GS글로벌 사업보고서 (2025.12)
4. 유동성 및 자금조달과 지출

가. 유동성 현황 연결실체는 당기말 현재 172,176 백만원의 유동성을 보유하고 있으며 그 구성은다음과 같습니다

(단위:백만원)

구 분	제75(당)기	제74(전)기

현금및현금성자산	164,972	114,673

유동금융자산	7,204	8,910

합계	172,176	123,583

구 분	제75(당)기	제74(전)기	증감률

유동비율*	146.2%	140.7%	5.5%p

부채비율*	154.6%	153.9%	0.7%p

* 유동비율=(유동자산/유동부채)*100, 부채비율=(부채총계/자기자본)*100 무역금융을 제외한 부채비율은 132.0%로 전년 134.0% 대비 2.0%p 감소 하였습니다.

(단위:백만원)

구 분	제75(당)기	제74(당)기	증감

영업활동으로 인한 현금흐름	64,858	(21,653)	86,511

투자활동으로 인한 현금흐름	(100,550)	(52,024)	(48,526)

재무활동으로 인한 현금흐름	86,971	(22,764)	108,735

현금및현금성자산의 순증감	51,279	(96,441)	147,720

기초의 현금및현금성자산	114,673	205,027	(90,354)

현금및현금성자산의 환율변동효과	(980)	6,087	(7,067)

기말의 현금및현금성자산	164,972	144,673	20,299)

- 연결실체의 현금 및 현금성자산은 현금흐름 순유출 감소로 전년대비 약 503억 증가한 164,972억원 입니다. - 영업활동 현금흐름은 재고자산 감소 및 매입채무의 증가로 현금흐름 순유출이 865억원 감소하였습니다. - 재무활동으로 인한 현금흐름은 장기차입금 차입 규모의 증가로 현금흐름 순유입이 1,087억원 증가하였습니다. - 한편 연결실체는 입출금 추정에 따른 자금수지 계획과 복수의 금융기관과의 여신 한도 확보를 통해 일시적이고 급격한 유동성자산 부족에 대처 가능하도록 관리하 고 있습니다. 나. 자금조달 현황① 차입금 2025년말 장ㆍ단기차입금 내역은 다음과 같으며 무역금융 관련 NEGO 차입금 등단기차입금 1,327억원과 장기차입금 1,210억원으로 이루어져있습니다. 단기차입금

(단위:천원)

구 분	차입처	이자율(%)	당기말	전기말

Banker's Usance 등	신한은행 외	4.07~5.04	14,871,462	3,130,766

Nego차입금 등	신한은행 외	1.67~6.21	113,643,871	109,570,649

일반자금대출	신한은행 외	4.3~5.33	-	46,000,000

시설자금대출	산업은행	3.62	4,200,000	4,900,000

합 계	132,715,333	163,601,415

장기차입금(단위:천원)

구 분	차입처	연이자율(%)	만기일	당기말	전기말

일반자금대출	우리은행	5.33	2028-04-25	3,111,108	-

시설자금대출	산업은행	5.07	2026-11-16	10,000,000	10,000,000

산업은행	3.36~3.67	2026-10-30	10,000,000	10,000,000

하나은행외	4.50%	2028-10-31	81,000,000	-

고려저축은행외	6.50%	2028-10-31	40,000,000	-

소 계	144,111,108	20,000,000

차감: 1년이내 만기도래분	(21,333,332)	-

차감: 장기차입금할인발행차금	(1,799,339)	-

합 계	120,978,437	20,000,000

② 사채 2025년말 기준 연결실체는 무보증 공모 및 사모사채로 2,600억원의 자금을 조달하고 있습니다. 연결실체가 발행한 공모사채에는 투자자 보호를 위하여 재무비율 유지,담보권설정 제한, 자산처분 제한 등의 이행조건이 부과되어 있으며,매 반기별 이행상황보고서를 사채관리회사에 제출하고 있습니다. 보고기간말 현재 회사는 조달자금과관련된 이행조건을 준수하고 있습니다.당기말 및 전기말 현재 사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

종목	발행일	상환일	연이자율(%)	당기말	전기말	이자지급 및상환방법

유동	비유동	유동	비유동

제 22-2차 무보증 공모사채	2021.07.08	2026.07.08	2.55	20,000,000	-	-	20,000,000	매3개월 이자지급 만기일시상환

제 23-1차 무보증 공모사채	2024.07.04	2026.07.04	3.84	20,000,000	-	-	20,000,000	매3개월 이자지급 만기일시상환

제23-2차 무보증 공모사채	2024.07.04	2027.07.04	3.91	-	20,000,000	-	20,000,000	매3개월 이자지급 만기일시상환

제 9-2회 무보증 공모사채	2022.07.08	2025.07.08	5.29	-	-	20,000,000	-	매3개월 이자지급 만기일시상환

제 10회 무보증 공모사채	2023.04.11	2025.04.11	5.26	-	-	70,000,000	-	매3개월 이자지급 만기일시상환

제 13-1회 무보증 공모사채	2024.10.08	2026.10.08	3.90	60,000,000	-	-	60,000,000	매3개월 이자지급 만기일시상환

제 13-2회 무보증 공모사채	2024.10.08	2027.10.08	4.07	-	30,000,000	-	30,000,000	매3개월 이자지급 만기일시상환

제 14-1회 무보증 공모사채	2025.04.09	2027.04.09	3.35	-	40,000,000	-	-	매3개월 이자지급 만기일시상환

제 14-2회 무보증 공모사채	2025.04.09	2028.04.09	3.47	-	50,000,000	-	-	매3개월 이자지급 만기일시상환

제 15회 무보증 사모사채	2025.07.30	2026.01.30	5.20	20,000,000	-	-	-	매3개월 이자지급 만기일시상환

액면가액 합계	120,000,000	140,000,000	90,000,000	150,000,000

사채할인발행차금	(90,347)	(261,333)	(44,162)	(347,197)

사채 장부금액	119,909,653	139,738,667	89,955,838	149,652,803

당기말 및 전기말 전환사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

종 목	발행일	만기일	당기말	전기말	이자지급 및 상환방법

유동	비유동	유동	비유동

제11회 기명식 무보증 사모 전환사채(*1)	2023.12.15	2033.12.15	-	-	-	7,200,000	상환시점에 발행기간의 만기보증수익률 가산하여 일시 상환

제12회 기명식 무보증 사모 전환사채(*2)	2024.01.03	2033.12.15	-	-	-	2,800,000	상환시점에 발행기간의 만기보증수익률 가산하여 일시 상환

액면가액 합계	-	-	-	10,000,000

전횐권조정	-	-	-	(6,030,264)

사채상환할증금	-	-	-	4,012,450

사채 장부금액	-	-	-	7,982,186

- 상기 사채에 관한 기타 자세한 사항은 ' III. 재무에 관한 사항 → 7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항' 부문 참고 바랍니다.- 한편, 연결실체는 보유자금으로 M, 지분투자, 우수 인재 영입 등 전략적 투자등에 사용할 예정이나 중요한 지출 계획이 확정된 바는 없습니다.