GS글로벌 사업보고서 (2024.12)
7. 기타 참고사항

가. 지적재산권 등 보유 내용

(무역/유통 부문, 물류 부문, 신사업 및 기타 부문 ) -해당사항 없음 (제조부문)

지적재산권 현황

종류	등록일	제목 및 내용	등록번호

특허권	2012.05.31	304H형 튜브를 이용한 HRSG용 핀튜브 제조방법	10-1153875

특허권	2012.05.31	347H형 튜브를 이용한 HRSG용 핀튜브 제조방법	10-1153878

특허권	2012.05.31	VM12-SHC형 튜브를 이용한 HRSG용 핀튜브 제조방법	10-1153881

나. 각 사업부문의 시장여건 및 영업의 개황 등

[ 무역/ 유통 부문 ]

(1) 산업의 특성 무역/유통사업은 Global Network를 기반으로 전세계 수요/공급 및 물류의 흐름을 파악하여 고객이 원하는 제품을 경쟁력 있는 가격으로 안정적인 공급을 하며, 생산자에게는 판매 확대의 기회를 제공하여 수익을 창출하는 전통적인 중개 사업으로 글로벌경기변동 및 원자재/상품 시황의 영향을 받고 있습니다. (2) 산업의 성장성 제조업체의 자체적인 해외 진출 등에 따른 직거래 확대와 철강, 석유화학 등 주요 상품의 공급 과잉 지속 등의 영향으로 상사의 전통적인 중개 사업은 축소되고 있는 것이 현실입니다. 이에 따라 그 동안 수행했던 단순 중개의 역할을 탈피하기 위해 제조/가공시설 및 물류 등 Value Chain 확대를 위한 투자를 통해 부가가치를 창출하는 등상사의 역할을 확대하고 있으며, 글로벌 Network와 축적된 사업경험 등을 바탕으로신규 사업을 발굴, 기획, 조정하는 사업의 개발 등으로 그 영역을 확대해 나가고 있습니다. (3) 경기 변동의 특성 당사의 트레이딩 사업은 철강, 석유화학 등 산업재 비중이 높으며, 주요 수출국의 경기변동 및 원자재 시황, 환율변동 등 거시 경제 변수에 민감한 영향을 받습니다. 특히주요국의 통화 긴축 기조와 더불어 러시아-우크라이나 전쟁의 장기화와 이스라엘-하마스 전쟁 등의 지정학적 변수도 무역 사업에 영향을 미치고 있습니다. (4) 국내외 시장 여건 세계 경제는 미-중 경쟁이 지속되고 보호무역주의 기조가 강화되면서 글로벌 공급망재편이 가속화되고 있습니다. 또한, 러-우 전쟁과 이스라엘-하마스 전쟁이 장기화되면서 지정학적 리스크가 여전히 높은 상황입니다. 다만, 하반기 들어 인플레이션 부담이 완화되면서 주요국의 긴축 정책이 점진적으로 완화되고 있으며, 이에 따라 글로벌 경제는 완만한 성장세를 보일 것으로 예상됩니다. (5) 회사의 경쟁우위 요소 당사는 Trading사업의 고도화를 위해 Value Chain 확대 투자, 전략 공급선과의 제휴를 통한 Supply Chain 강화, 고수익 제품 위주의 포트폴리오 재편 등을 추진하고 있습니다. 이를 통해 저마진, 단순중개 사업을 탈피하고 Value Chain에서의 당사의 기능을 확대함과 동시에 수익성 개선에 박차를 가하고 있습니다. (5-1)철강 POSCO, 현대제철 등 국내 철강 제조업체를 비롯하여 중국, 베트남, 인도 등 세계 유수의 철강 제조업체들과의 전략적 관계를 형성하여 다양하고 안정된 공급 기반을 구축하고 있으며, 전세계 25 여개의 해외 네트워크를 활용, 다년간 형성된 고객사들과의 신뢰 관계를 바탕으로 일본, 중국 등 기존 상권 강화와 더불어 북미, 유럽, 중동 등원거리 상권 확대에 박차를 가하고 있습니다. (5-2)석유화학 GS칼텍스, Idemitsu등 국내외 유수의 석유화학제품 공급처를 확보하여 선박연료,윤활유, 합성수지제품 중심의 사업을 진행하고 있으며, 신규 고객사를 개발하여 상권을 확대할 것입니다. 또한 물류설비 투자로 수입사업 기반을 구축하여 해당사업의 경쟁력을 강화시킬 것입니다. (5-3) 자원 반세기 이상 축적된 사업 노하우와 국내외 Network를 기반으로 석탄, 바이오매스(Wood Pellet, PKS 등) 등의 자원 분야는 단순 Trading을 넘어서 Off-take 권한을 수반한 인도네시아 BSSR 석탄광산 지분 투자 등 Value Chain을 확대해 나가고있습니다. 이와 더불어 시멘트, 팜유, 바이오디젤 등 취급 품목의 다양화를 통해 수익 규모를확대하고 있습니다. [ 물류부분](1) 수입자동차 PDI(Pre-Delivery Inspection) 서비스 부문(1-1) 산업의 특성 국내에 수입되는 수입자동차는 해상운송을 거쳐 국내에 수입된 후, 성능검사, 도장,수리 등의 PDI(Pre Delivery Inspection) 서비스를 거쳐 고객에게 인도됩니다. PDI 서비스는 자동차 판매에 있어 제품이 고객에게 인도되는 접점으로, 제품의 퀄리티, 고객만족도, 브랜드 가치에 영향을 주는 중요한 과정입니다. 당사는 Audi, Volkswagen,Volvo, Toyota 등 다양한 유명 브랜드 자동차 제조사를 대상으로 국내 최대 규모의수입자동차 PDI 서비스를 제공하고 있습니다. (1-2) 산업의 성장성 2010년 이후 국내의 전체 승용차 판매 대수는 연간 약 130~150만대 수준에서 정체되고 있으나, 수입 승용차는 약 8% 수준의 높은 성장세를 유지해 왔습니다. 이에 따라 수입자동차의 국내 시장 점유율도 2010년의 7%에서 2024년에는 약 18%로 확대되었고, 고금리 및 경기둔화 장기화 등 거시 경제 영향에도 불구하고, 하이브리드 및 EV차량 저변 확대 등으로 수입차 시장의 수요는 일정하게 유지될 것으로 전망됩니다. (1-3) 경기변동의 특성 수입자동차 PDI 사업은 고가 내구성 소비재라는 특성상, 국내 경기 및 가계 가처분 소득 추이, 소비자의 수입자동차에 대한 선호, 국내 자동차 브랜드의 신차 출시 및 가격 대응에 따라 변동성이 높아집니다. 또한 당사 사업에 있어서는 PDI서비스 계약을 체결한 수입자동차 브랜드에 대한 국내 소비자의 선호도 변동, 전기차 및 하이브리드등 기술에 대한 해당 브랜드의 대응 수준, 정부의 규제 등에 민감한 영향을 받습니다.

(1-4) 국내외 시장 여건

고금리 등 긴축기조로 인한 경기 둔화로 신규 수요가 제한되어 자동차 시장의 부진이 이어지면서 수입차의 수요가 다소 주춤하였습니다. 한편 국내 자동차 시장은 기존의 유럽 브랜드 중심에서, 테슬라 등 전기차의 확대, 중국산 브랜드 국내 진입 및 기존 수입차 브랜드의 중저가 차량 확대 등으로 인해 국내업체와의 경쟁이 심화될 것으로 예상됩니다.

(1-5) 회사의 경쟁우위 요소

PDI 사업에서의 경쟁력은 PDI 운영 경험, 인적 경쟁력, 보관부지 및 설비 등 인프라 확보 등에 기인합니다. 당사는 2004년 이래 축적한 기술과 경험, 우수 인력을 바탕으로 Audi, Volkswagen, Volvo, Toyota 등 유수의 수입자동차 브랜드를 대상으로 안정적 서비스를 제공함으로써, 오랜 기간 동종업계 Leading Company로 자리매김하고 있습니다. 또한, 2011년 상반기 국내 최대의 자동차 수입항인 평택·당진항에 국내 최대규모(약 15.3만㎡)의 수입자동차 PDI서비스 센터를 건설하였고, 2019년 차량 약 2,000대 보관 가능한 주차타워를 신축하였고, 2023년 약 1,100대 보관 가능한 부지를 취득한 것에 이어, 2024년 최신 설비를 갖춘 PDI센터를 신축하여, 부지 및 설비 측면에서도 경쟁력을 지속적으로 확보하고 있습니다.

(2) 기타 : 하역 운송, 특장차 제조

(2-1) 하역 운송 사업

당사는 국내 발전소에 판매하는 석탄 및 Biomass의 하역/운송 서비스를 제공하고 있으며, 이와 같은 물류/공급 체계를 바탕으로 발전사의 안정적인 Operation에 기여하고 있습니다.

(2-2) 특장차 제조

PDI사업을 통해 축적한 자동차 관련 역량을 바탕으로 당사는 특장차 제작 및 판매 영역으로 사업을 확대하고 있습니다. 국내 자동차 제조사 및 특장업체와의 협업을 통해 이집트 및 파키스탄 정부에 항공기용 급유차 수출 실적을 보유하고 있으며, 향후 풍부한 해외 Network를 기반으로 특장차 차종을 더욱 다양화하고 판매지역을 확대할 계획입니다.

[ 제조부문 ]

(1)해상풍력 하부구조물 사업 (1-1) 산업의 특성 해상풍력 발전시장은 각국 정부의 신재생 확대를 위한 지원책인 FIT(발전차액지원제도) 및 RPS(신재생에너지 의무할당제) 등을 바탕으로 경제성을 확보하고 있습니다. 최근 기술발전에 따른 해상풍력 발전터빈의 효율화, 대형화에 따라 점차 LCOE(균등화발전비용) 및 경제성이 개선되고 있으며, 단일 Project의 규모 역시 대형화 되는 추세 입니다.

따라서, 해상풍력 하부구조물 산업은 대규모 물량을 한정된 기간내에 제작할 수 있는 생산 Capability와 제작 효율성이 핵심 역량으로 요구되고 있습니다. 또한, 하부구조물은 설치 이후 20년 이상 해저의 환경적 위해요인에 노출된 상태에서 해상풍력 발전의 상부인 발전기와 타워의 하중을 견뎌야 하므로, 이를 위한 품질적 안정성이 무엇보다 중요합니다.

(1-2) 산업의 성장성 글로벌 해상풍력발전 시장은 향후 10년간 가파르게 성장할 것으로 예상됩니다. GWEC(Global Wind Energy Council)가 최근 발표한 보고서에 따르면, 글로벌 해상풍력 시장의 연평균 성장율은 `26년까지 6.3%, 이후 `31년까지 13.9%으로 확대되며, 전체 발전량 기준으로 `31년까지 315GW가 신설될 것으로 예상하고 있습니다. (1-3) 경기변동의 특성 해상풍력 발전 사업은 금리 변동을 비롯하여 투자비에서 높은 비중을 차지하는 원자재, 해상 물류비 등에 영향을 받습니다. 단, 국가의 지원정책을 바탕으로 20년 이상의 운영기간을 갖는 중장기 발전기재의 특성상, 단기적 외부요인에 따른 민감도는 상대적으로 높지 않은 것으로 알려져 있습니다. (1-4) 국내외 시장여건

앞서 (1-2) 항목의 “산업의 성장성”에서 설명 드린 바와 같이, 각국 정부의 확대정책에 따라 해상풍력 시장의 성장세는 가파르게 증가할 것으로 예상됩니다. 반면, 신규 유망시장인 한국과 일본 등 중국을 제외한 아시아의 경우, 하부구조물 제작사의 생산 Capability가 장래의 시장수요에 미치지 못하는 것으로 파악되고 있습니다.

(1-5) 회사의 경쟁우위 요소 해상풍력 하부구조물은 금속 소재의 대형 제관 제작물로서, 당사가 30년간 수행한 화공기기와 제작측면에서 많은 유사성을 갖습니다. 당사는 수많은 글로벌 프로젝트를 성공적으로 수행해온 바, 이미 시장에서 입증된 안정적인 제작역량을 갖추고 있습니다. 또한, 최근 (`22. 7. 31) 유럽의 해상풍력 하부구조물 선도업체인 Sif Netherlands B.V社와 기술제휴를 비롯한 파트너쉽을 체결하여, 유럽의 선도기술을 도입하고 향후 10년간 협업 함으로써, 기술적 측면뿐 아니라 영업적 측면에서 해상풍력 고객사의 신뢰도를 조기 확보하여 아시아 시장에서 주도적 사업자로 조기 자리 매김 할 수 있을 것으로 판단하고 있습니다.

(2)플랜트 사업

(2-1) 산업의 특성 플랜트 산업은 국가 기간 산업으로서 Project에 대규모 자금이 투입되며, 당사가 납품하는 기자재는 대형 위주로 납기가 1년 이상의 장기간이 소요되는 특징을 지니고있습니다. (2-2) 산업의 성장성 가스, 정유 및 석유화학산업에서 생산되는 제품은 일상 생활과 산업현장에서 다양하게 사용되고 있습니다. 따라서 이를 가공하는데 필수적 설비인 화공 장치의 신규 수요는 글로벌 경제 상황에 따라 규모의 차이는 있으나 끊임없이 발생할 것으로 예상됩니다. 화공장치 산업의 성장을 이끄는 원동력으로는 산유국 국영 석유회사의 사업 고도화나 글로벌 석유회사의 사업확대에 따른 Oil Gas 플랜트 발주의 증가, 신흥국을 비롯한 각 국가의 경제 성장에 따른 신규 플랜트 개발 수요 그리고 기존 플랜트 설비의 보수 및 교체 물량 발생 등입니다. (2-3) 경기변동의 특성 플랜트 산업은 글로벌 경기변동과 국제유가 흐름에 민감한 상관관계를 가지고 있습니다. 이에, 저유가 기조 및 글로벌 경기부진 시 세계 플랜트 시장은 급격한 침체 현상을 보였습니다. 하지만 유가 안정화나 글로벌 경기회복 전망 시에는 중동 산유국의 국영 석유회사와 글로벌 석유회사 중심으로 초대형 신규 설비 및 고도화 설비의 발주 증가로 이어지는 경향을 보여주는 등 플랜트 산업은 글로벌 경기 순환 사이클과 상당히 밀접한 관계의 경기변동 특성을 나타냅니다. (2-4) 국내외 시장여건

과거 글로벌 금융위기와 COVID 19 팬데믹 등에 따른 경기침체와 유가하락 등 으로 글로벌 프로젝트가 급감하여 화공장치 제작 업계는 불황 국면을 맞이하였으나, 최근COVID19 확산이 점차 감소하며 글로벌 경기가 회복시 국내외 시장여건의 불확실성이 해소되고 자금완화 등 각국의 경기부양책 추진 효과로 플랜트 산업도 정상화될 것으로 예상됩니다. 특히 각국의 Net Zero 정책에 따른 신재생 에너지로의 전환 과정에서시장이 활성화 됨에 따라관련 프로젝트 발주가 증가할 것으로 전망하고 있습니다.

(2-5) 회사의 경쟁우위 요소

최근 국내 화공장치(설비)의 제작 기술력은 당사를 비롯한 상위 몇몇 업체 사이에 평준화되어, 고부가가치를 갖는 화공장치 수행역량이 회사 경쟁력의 판단 기준이 되고 있습니다. 특히, 제작공간과 제작인원 투입 대비 효율성이 극대화 될 수 있는 두께(Thickness)가 두꺼운 후판이나 중후장대(重厚長大)형 제품 및 재료 단위당 단가가 큰 특수강이나 비철금속을 주재료로 하는 제품이 상대적으로 고부가 가치를 갖습니다.

당사는 지난 1994년, 화공장치 분야에서 필수적으로 확보해야 하는 국제인증인 ASME(미국기계학회, The American Society of Mechanical Engineers) Stamp를 취득한 이후 다양한 제품의 화공장치(설비) 제작경험을 가지고 있으며, 관련분야의 전문기술인력을 풍부하게 보유하고 있습니다. 또한 2013년 완공된 용잠공장은 약 25만㎡규모의 넓은 부지를 바탕으로 특수재질 제품 전용 제작동과 자체 접안시설을 완비하여 고부가가치 제품의 수주에 타 경쟁사 대비 높은 경쟁우위 요소를 보유하게 되었습니다. 또한, 국내 업계의 재편 및 구조조정 여파로 한계에 다다른 일부 중소 업체들이 업계에서 퇴출되면서 상대적으로 비교우위에 있는 당사의 수주경쟁력은 지속 강화되고 있습니다.

[ 신사업 및 기타 부문 ]

당사는 기존 사업 이외에 새로운 수익원을 발굴하기 위해 노력하고 있습니다.주요 추진 사업내용은 아래와 같습니다.

① EV모빌리티

해외 EV 제조사와의 전략적 제휴를 바탕으로 2020년부터 전기버스 수입판매를 개시하였으며, 2023년 상반기에는 1톤 트럭을 출시하여 판매 제품의 영역을 확대하였습니다. 추후 버스/트럭 등 상용차 중심으로 제품 Line-up을 더욱 확대할 예정이며, EV충전기 등 연관사업으로의 진출을 동시에 추진중에 있습니다.

② 리사이클링

친환경 탈탄소 기조에 맞춰, 당사는 글로벌 사업 역량을 활용하여 폐배터리 및 폐플라스틱 등의 feed를 소싱하여 판매하는 사업을 진행중에 있습니다. 이를 근간으로 당사는 Recycling 사업의 Ecosystem에 진입 후, 전처리 업체 투자 및 유수의 파트너와 협업 등을 통해 사업모델을 견고히 하고 확대해 나갈 예정입니다.

③ 헬스케어

2020년 이후 코로나 진단키트의 수출 경험을 토대로 구축된 헬스케어 분야의 소싱/판매 채널을 활용하여, 국내 유망 헬스케어 제품을 발굴하여 해외로 판매하는 사업 을 수행하고 있습니다. 당사는 다양한 헬스케어 산업 분야 중에서 당사가 보유하고 있는 해외 마케팅 역량을 발휘할 수 있는 미용, 덴탈 등 Well aging 분야에 집중하여 사업을 추진 중에 있습니다.

④ 기타

이 밖에도 급변하는 산업 생태계의 변화에 대응하여 기존 사업과 시너지 창출이 가능한 분야를 중심으로 유망 사업을 적극적으로 발굴해 나갈 계획입니다.

신사업을 추진함에 있어 PE, VC 등 외부의 전문 역량을 적극 활용하여 친환경, 디지털 분야에 대한 전략적 투자도 병행하고자 합니다.

다. 사업부문별 요약 재무현황(단위 : 백만원)

사업부문	구분	제 74기	제 73기	제 72기	비고

금액	비중	금액	비중	금액	비중

무역/ 유통 부문	자산	920,663	64.0%	909,143	64.9%	967,388	68.2%	-

매출액	3,683,414	90.6%	3,567,169	91.1%	4,824,439	95.1%	-

영업이익	67,310	86.4%	79,822	104.3%	87,302	123.9%	-

물류부문	자산	55,831	3.9%	93,968	6.7%	79,364	5.6%	-

매출액	38,733	1.0%	49,859	1.3%	43,780	0.9%	-

영업이익	670	0.9%	4,285	5.6%	260	0.4%	-

제조부문	자산	341,244	23.7%	338,947	24.2%	293,309	20.7%	-

매출액	214,227	5.3%	112,898	2.9%	118,514	2.3%	-

영업이익	26,806	34.4%	(12,473)	-16.3%	(17,613)	-25.0%	-

신사업 및 기타 부문	자산	121,903	8.5%	59,040	4.2%	79,352	5.6%	-

매출액	130,120	3.2%	186,566	4.8%	84,190	1.7%	-

영업이익	(16,906)	-21.7%	4,885	6.4%	519	0.7%	-

합 계	총자산	1,439,641	100.0%	1,401,098	100.0%	1,419,413	100.0%	-

매출액	4,066,494	100.0%	3,916,492	100.0%	5,070,923	100.0%	-

영업이익	77,880	100.0%	76,519	100.0%	70,468	100.0%	-