동국홀딩스 사업보고서 (2025.12)
4. 유동성 및 자금조달과 지출

당기 이자지급액이 93억원 발생하였으나, 약 479억원이 영업으로부터 현금 창출되어 총 547억원의 영업활동의 현금 유입이 발생하였습니다. 또한 당기 유형자산의 취득 및 기타금융자산의 증가등 투자활동으로 1,250억원의 현금이 감소하였고, 차입금증가 등 재무활동으로 인해 7억원의 현금 유입이 발생하였습니다. 이로 인해 총 696억원의 현금성자산이 감소하였습니다.연결회사는 여유있는 유동성이 확보될수 있도록 적절한 만기나 충분한 유동성을 제공해주는 이자부 당좌예금, 정기예금, 수시입출금식 예금, 시장성 유가증권 등의 금융상품을 선택하여 잉여 자금을 투자하고 있습니다. 또한 적정규모의 예금 등 금융기관예치금을 보유함으로써 향후 발생 가능한 자금 경색에 따른 유동성위험에 대처하고 있습니다. 보고기간말 현재 유동자산 중 현금 및 현금성자산과 금융기관예치금의 보유 규모는 232,867백만원(전기말: 322,002백만원)입니다.가. 유동성

(1) 현금및현금성자산의 구성내역(단위: 백만원)

구분	2025.12.31	2024.12.31

보유현금	14	21

은행예금 등(*)	157,165	227,657

합계	157,179	227,678

(*) 취득일 현재 만기가 3개월 이내에 도래하는 정기예금 등을 포함하고 있습니다.

(2) 금융기관예치금의 구성내역(단위: 백만원)

구분	2025.12.31	2024.12.31

유동

정기예금	75,273	93,848

기타	414	476

소계	75,687	94,324

비유동

정기예금	6,746	6,833

당좌개설보증금	16	18

소계	6,762	6,851

합계	82,449	101,175

(3) 보고기간말 현재 사용이 제한된 현금및현금성자산과 부채나 우발부채에 담보로 제공된 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분	2025.12.31	2024.12.31

사용제한 금융기관예치금	11,434	19,979

나. 차입금 내역1) 단기차입금(단위: 백만원)

차입금 종류	차입처	최장만기일	연이자율(%)	장부금액

2025.12.31	2024.12.31

일반대출 등	미츠이스미토모은행 외	2026.12.26	0.8 ~ 5.12	186,956	160,930

시설자금대출	경남은행 외	2026.09.26	3.20 ~ 3.31	21,400	23,800

합계	208,356	184,730

2) 장기차입금(단위: 백만원)

차입금 종류	차입처	최장만기일	연이자율(%)	장부금액

2025.12.31	2024.12.31

시설자금대출(*1)	경남은행	2028.11.13	2.66 ~ 5.76	29,700	17,300

선박자금	캠코선박유한회사 외	-	-	-	1,940

운영자금대출 외(*2)	경남은행 외	2028.09.29	0.6 ~ 4.6	3,063	4,870

소계	32,763	24,110

차감: 유동성대체	(5,603)	(5,046)

합계	27,160	19,064

(*1) 담보로 제공된 유형자산 및 투자부동산에 대한 재산종합보험에 부보금액 19,309백만원이 질권 설정되어 있습니다.(*2) 주식회사 엘엑스판토스와의 판매후리스 거래를 통하여 조달한 담보부차입금 2,300백만원이 포함되어 있습니다.

3) 사채(단위: 백만원)

차입금종류	발행처	차입처	만기일	연이자율(%)	2025.12.31

원화가액	유동성 사채	비유동성 사채

변동금리 원화사채	인터지스(주)	원화사모사채	2026.01.25	3.51(6BBR+0.97%)	5,000	5,000	-

(단위: 백만원)

차입금종류	발행처	차입처	만기일	연이자율(%)	2024.12.31

원화가액	유동성 사채	비유동성 사채

변동금리 원화사채	인터지스(주)	원화사모사채	2026.01.25	4.44(6BBR+0.97%)	5,000	-	5,000

4) 전환사채 해당사항이 없어 기재를 생략합니다. ■ 주 요자회사○ 동 국제강(주)

당기 이자지급액이 577억원 발생하였으나, 약 1,634억원이 영업으로부터 현금 창출되어 총 1,146억원의 영업활동의 현금 유입이 발생하였습니다. 당기 유형자산의 취득 및 기타금융자산의 증가등 투자활동으로 7,443억원의 현금 유출이 발생하였습니다. 차입금의 증가 등 재무활동으로 인해 5,447억원의 현금 유입이 발생하였습니다. 이로 인해 총 850억원의 현금성자산이 감소하였습니다.당사는 여유있는 유동성이 확보될수 있도록 적절한 만기나 충분한 유동성을 제공해주는 이자부 당좌예금, 정기예금, 수시입출금식 예금 등의 금융상품을 선택하여 잉여 자금을 투자하고 있습니다. 또한 적정규모의 예금 등 금융기관예치금을 보유함으로써 향후 발생 가능한 자금 경색에 따른 유동성위험에 대처하고 있습니다. 보고기간말 현재 유동자산 중 현금 및 현금성자산과 금융기관예치금의 보유 규모는 278,675백만원(전기말: 363,704백만원)입니다.그리고 당사는 2023년 6월 1일 분할기일 이후 신용평가를 진행하지 않아 현재 부여받은 신용등급이 없습니다.

가. 유동성1) 현금및현금성자산과 금융기관예치금

(1) 현금및현금성자산의 구성내역(단위: 백만원)

구분	2025.12.31	2024.12.31

은행예금 등(*)	278,675	363,704

(*) 취득일 현재 만기가 3개월 이내에 도래하는 정기예금 등을 포함하고 있습니다.

(2) 보고기간말 현재 금융기관예치금 중 당좌개설보증금으로 사용이 제한되어 있는 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분	2025.12.31	2024.12.31

사용제한 금융기관예치금	5,004	4

(*) 협력기업 공동지원 및 ESG 경영 확산을 위한 동반성장협력 협약과 관련한 예치금과 당좌개설보증금으로 사용제한 예금이 포함되어 있습니다.

나. 차입금 내역1) 단기차입금(단위: 백만원)

내역	차입처	이자율(%)	최종만기일	장부금액

2025.12.31	2024.12.31

Banker's Usance	신한은행 외	2.22~4.40	2026.03.03	10,282	14,951

일반대출(원화)	한국산업은행 외	2.90~4.43	2026.10.14	1,085,000	790,000

합계	1,095,282	804,951

2) 장기차입금(단위: 백만원)

내역	차입처	이자율(%)	최종만기일	2025.12.31	2024.12.31

유동	비유동	유동	비유동

일반대출(원화)	하나은행	5.16	2026.02.24	15,000	-	41,200	15,000

시설자금대출	한국산업은행	3.67~3.99	2027.10.01	30,000	40,000	40,000	30,000

신디케이션론	하나스틸제일차 외	3.85~3.98	2030.08.28	-	420,000	-	-

합계	45,000	460,000	81,200	45,000

3) 사채(단위: 백만원)

내역	차입처	이자율(%)	최종만기일	2025.12.31

유동성 사채	비유동성 사채

회사채(외화)(*1)	하나(FRN) 사모사채	5.04(*2)	2028.03.31	-	43,047

소계	-	43,047

차감 : 사채할인발행차금	-	-

합계	-	43,047

(*1) 당기 중 신규로 발행한 사채이며, 전기말에는 해당 내역이 존재하지 않습니다.(*2) 보고기간말 변동금리(3M SOFR+Spread 1.00%) 값입니다.

4) 전환사채해당사항이 없어 기재를 생략합니다.