국보 분기보고서 (2016.09)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

가.업계의 현황(1) 산업의 특성

현대 사회, 특히 산업계에 있어서 물류는 기업의 미래를 좌우하는 중요한 부문으로 인식되고 있습니다. 선진국에서는 일찍부터 물류산업의 중요성을 인식하여 효율적인 물류관리 및 수행을 위한 체계적인 시스템을 구축하여 실행하고 있는 반면 우리나라의 경우 이 분야에 있어서 후진성을 면하지 못하고 있는 실정입니다. 그러나 최근에는 물류가 기업의 또 다른 이윤원으로 인식되면서 물류영역이 고부가가치 산업으로 점차 확대되어 가고 있습니다. 기존의 운송, 하역, 보관의 단위기능 위주로 수행되던 물류영역을 통합하여 모든 물류기능을 수행하는 3자 물류업 형태로 발전하고 있으며 이러한 물류업체들의 전문화, 대형화는 물류산업이 성장할 수 있는 원동력으로 작용하고 있습니다. 아울러 물류부문은 동북아 물류 중심지를 실현시키기 위한 중요한 기반으로서 그 역할이 더욱더 중요시 되고 있다. 그러나 국가적 관심과 인식변화에도 불구하고 여전히 공로수송에 대한 의존도가 높고, 물류기능을 수행하는 데 있어 단일화되지 못한 제도 등 개선할 여지가 많은 것이 현실입니다. (2) 산업의 성장성정부는 우리나라를 동북아물류중심지로 성장시키려는 의지가 확고합니다. 2006년 대형선박의 접안이 가능하도록 설계된 부산신항이 1차적으로 개장되었고, 2009년 6월 신항만 북 컨테이너 부두가 완전 개장되었습니다. 이와 함께 신항 배후부지 등에 외국기업을 유치하여 국내 투자를 유도하는 등 동북아 물류중심국가를 위한 준비에 박차를 가하고 있으며 신항이 완공됨으로써 그 규모의 확장만큼 물류산업의 기회는 더욱 증대 될 것으로 예상할 수 있습니다.

기업 또한 물류부문을 전문물류업체에 위탁하려는 경향이 점차 높아지고 있습니다.

우리 기업들의 제3자물류 활용율이 점차 증가하는 추세에 있습니다. 하지만 이러한 3PL 활용율은 미국이나 유럽등의 선진국에 비해 여전히 턱없이 낮은 실정입니다. 이에 정부는 종합물류업인증제 도입을 통해 이용자에게는 다양한 세제 감면혜택을 부여하고, 해당기업에게는 우선적으로 기회를 제공하는 등 다양한 3PL 육성정책을 펼치고 있습니다.이처럼 물류분야를 핵심전략산업으로 육성하기 위한 정책적 노력이 있기에 그 성장기회는 무한하다고 볼 수 있습니다. 정부는 적극적인 물동량 유치를 위해 환적컨테이너에 대한 화물입출항료를 면제하고 있으며, 특히 울산 신항, 포항 신항 및 경인항 등 신설항만에 대해서는 항만시설사용료를 면제하는 등 신규개장 항만의 조속한 운영 정상화를 위한 지원도 계속적으로 하고 있습니다.

주요 컨테이너항만도 물동량 유치를 위해 다양한 인센티브 방안과 마케팅전략을 내놓고 있습니다.

(3) 경기 변동의 특성 동종업계는 수출입 물동량의 증감에 민감하며 휴일이 많은 1-2월과 장마철인 7,8월에는 그 운행 가동률이 대체적으로 감소합니다. (4) 경쟁요소대내적으로 보면 국토가 협소하고 철도 및 연안운송 등 타 운송경로가 발달하지 못하여 지속적으로 공로운송의 의존도가 높아지고 있습니다. 이는 차주간의 과당경쟁을 초래할 뿐만 아니라 영세주선업체의 난립을 초래하고 있습니다. 이로 인해 수출입 운송물류환경은 군소업체의 치열한 경쟁체제로 유지되고 있습니다. (5) 자원조달상의 특성컨테이너 운송은 특별한 자원조달에 대한 애로는 없으나 자차운용을 통한 인건비 등 고정비용의 증가등은 수익성의 악화가 예상되기 때문에 점차적으로 위수탁차량 및 외부 용차를 많이 활용하고 있습니다.

나. 회사의 현황

(1) 영업개황 및 사업부문의 구분(가) 영업개황

당사는 물량감소와 유가하락에 따른 요율인하 등의 요구등에 의한 수익구조 악화로 인해 매출액은 전년 동기 대비 약 2,628백만원 감소한 66,257백만원 매출을 달성하였습니다. 운송료의 협의 조정 및 탄력적인 요율체계구조 개선, 전사적인 영업구조 및 조직재편을 통한 수익 안정화로 인해 매출총이익은 전년 동기 대비 약 871백만원 증가한4,900백만원 달성하였습니다.계속사업 영업손익은 전기 대비 11억원이 감소한 영업손실 9억원입니다. 계속사업 법인세차감전순손실은 15억원이며 계속사업 당분기순손실은 5억원, 총당분기순손실은 5억원입니다. 세계 경제 불황이 해결될 기미가 보이지 않으며 국내외 불황으로 인한 물량확보 경쟁이 더욱더 치열해 지고 있습니다. 장기화된 경영환경적 어려움을 극복해 나기기 위해 당사는 운영구조 개선 및 수익안정화를 위해 3자물류시스템을 통한 영업강화와 원가절감 및 종합물류인증기업으로서의 대고객 서비스 개선 및 물량확보를 위한 노력을 더욱더 강화할 계획입니다. 또한 베트남 진출을 확정짓고 설립중인 현지법인을 발판삼아 미래 성장동력을 확보하기 위한 신규 사업의 발굴노력도 해나갈 것입니다. (상기 자료의 수치는 연결기준에 따른 수치입니다.)(연결종속회사인 에스엘케이국보의 운송주선매출은 운송매출에 포함되어 있습니다.)

(나) 공시대상 사업부문의 구분

당사의 공시대상 사업부문으로는 컨테이너운송을 주업으로 하는 육상운송업(603) 과 창고 및 운송관련 서비스업(63) 중 일반화물 창고보관업 및 하역업을 영위하고 있으며 사업부문은 운송부문, 창고부문, 하역부문으로 구분하고 매출액 구성비율은 운송부문92.0% 창고부문 5.6% 하역부분 2.4%입니다.(2) 시장점유율 (단위: 억원)

업체명	2015년	2014년

CJ대한통운	50,556	45,600

현대로지스틱스	16,177	17,199

한진	10,972	9,216

세방	5,637	5,551

동방	5,226	5,010

인터지스	5,135	4,705

한익스프레스	2,732	2,290

KCTC	2,453	1,712

국보	857	916

※ 산출근거- 물류시장은 범주가 다양하고(육상,항공,해운,국제,항만,하역,보관,택배,창고 등등)업체별로 주력사업이 다른 관례로 물류 전체시장 점유율 파악하기 어려움.- 상기통계는 전자공시시스템을 통하여 실적을 제출한 종합물류 기업을 대상으로 매출실적을 산출하였음.

(3) 시장의 특성

국내외 경기에 따른 수출입물동량 및 컨테이너장치장 장치능력에 따른 물량유치변동이 심함.

(4) 신규사업 등의 내용 및 전망"해당사항 없음"(5) 조직도

(주)에스엘케이 국보>

대표이사사장	영업팀

서울 본사	업무팀

BULK팀

관리팀

부산지점

화성지점

평택지점

2. 주요 제품 및 원재료 등가. 주요 제품 등의 현황

(단위 :백만원 )

사업부문	매출유형	품 목	구체적용도	주요상표등	매출액	비율(%)

운 송 부 문	운송매출	컨테이너 운송,보관,운송주선	운송,보관,운송주선	-	60,969	92.0%

창 고 부 문	창고매출	보세화물 보관	보관	-	3,696	5.6%

하 역 부 문	하역매출	컨테이너하역 외	하역	-	1,592	2.4%

나. 주요 제품 등의 가격변동추이(단위 :원 )

품 목	제 63기 분기	제 62기 연간	제 61기 연간

컨테이너 운송료	675,000	675,000	675,000

컨테이너 보관,조작료	32,600	32,600	32,600

하역료	9,185	9,185	7,396

(1) 산출기준

* 컨테이너 운송료 : 부산 ↔ 서울간 20' 컨테이너 운송기준(편도)

* 컨테이너 보관,조작료 : 20'컨테이너 조작기준* 하역료 : MCC하역기준 2016년 월별 벌크 하역 평균단가 및 보관료 수입

(2) 주요 가격변동원인

* 컨테이너 운송료 : 운송업체와 화주간 자율계약, * 컨테이너 조작,보관료 : 선사 및 화주와 계약체결 * 하역료 : 화주와 계약체결

다. 주요 원재료 등의 현황(단위 :천원 )

사업부문	매입유형	품 목	구체적 용도	매입액	비율(%)	비 고

운 송 부 문	저장품	유 류	차량운행	473,163	29.3%	삼광에너지대성주유소외

타이어	차량운행	628,253	38.9%	미주타이어외

차량부품	차량운행	514,886	31.9%	일진상사외

라. 주요 원재료 등의 가격변동추이(단위 :원 )

품 목	제 63기 분기	제 62기 연간	제 61기 연간

경 유	1,091.68	1,169.61	1,473.01

타 이 어	220,000	205,000	190,000

(1) 산출기준

16년 9월분 기준으로 경유 L당 단가 및 재생타이어 단가 산정

(2) 주요 가격변동원인

경유 및 재생타이어 가격변동으로 시기별로 매우 유동적임

3. 생산 및 설비에 관한 사항가. 생산능력 및 생산능력의 산출근거

(1) 생산능력(단위 :백만원 )

사업부문	품 목	사업소	제63기 분기	제62기 연간	제61기 연간

운송부문창고부문하역부문	컨테이너운송,보관	운송사업부	63,191	86,069	86,069

소 계	63,191	86,069	86,069

화 물 보 관	창고사업부	6,623	12,967	12,967

소 계	6,623	12,967	12,967

벌크하역	하역사업부	3,371	4,846	4,752

소 계	3,371	4,846	4,752

합 계	73,185	103,882	103,788

(2) 생산능력의 산출근거(가) 산출방법 등

① 산출기준

* 운송부문 : 컨테이너 운송 및 보관,장치료, 운송주선료

* 창고부문 : 화물보관 및 출고료 * 하역부문 : 하역작업료

② 산출방법* 운송부문

- 컨테이너 운송 : 차량대수×1일운송시간×시간당단가×월작업일수×6월 190 × 10 × 84,000 × 25 × 9 - 컨테이너 장치 : 컨테이너 최대장치능력(TEU)×월회전수×장치단가×6월 19,500 × 5 × 30,000 × 9 - CFS보관료 : 화물최대보관능력(CBM)×월회전수×CBM당 출고단가×6월 12,500 × 1 × 8,500 × 9* 창고부문 - 화물보관료 : 화물최대보관능력(R/T)×월회전수×R/T당출고단가×6월 66,900 × 1 × 11,000 × 9

* 하역부문 - 하역작업료 : 당해연도 예상벌크하역매출 ×3/4

4,494백만원 × 3/4(나) 평균가동시간

* 운송부문

- 컨테이너 운송 : 1일 평균 10시간 운행, 월 25일 운행 - 컨테이너장치,보관 : 월 작업일수 25일* 창고부문 : 월 작업일수 25일 * 하역부문 : 월 작업일수 25일

나. 생산실적 및 가동률(1) 생산실적

(단위 :백만원 )

사업부문	품 목	사업소	제63기 분기	제62기 연간	제61기 연간

운송부문창고부문하역부문	컨테이너 운송,보관운송주선	운송사업부	56,374	76,278	83,118

소 계	56,374	76,278	83,118

화 물 보 관	창고사업부	3,350	4,143	3,702

소 계	3,350	4,143	3,702

벌크하역	하역사업부	1,634	4,846	5,532

소 계	1,634	4,846	5,532

합 계	61,358	85,267	92,352

(2) 당해 사업연도의 가동률

"업종의 특성상 차량운행 등 실제가동시간 산출곤란(공휴일등 제외하고 연중가동)"

다. 생산설비의 현황 등(1) 생산설비의 현황

[자산항목 :토지 ] (단위 :백만원 )

사업소	소유형태	소재지	구분(㎡)	기초장부가액	당기증감	당기상각	당기장부가액	비고

증가	감소

운송부문	임차	경남양산시	10,450

임차	경기의왕시	21,432

임차	경북칠곡군	6,035

임차	충남세종시	4,628

임차	울산매암동	4,600

임차	전북군산시	13,734

임차	광주송정리	5,782

임차	천안탕정	6,611

임차	인천항동	5,820

임차	부산좌천동	20,357

소 계

창고부문	자가	부산청학동	23,870	24,104	24,104

자가	경기 화성	15,695	6,307	6,307

임차	인천 아암	8,221

소 계	30,411	30,411

본 사및사 택	자가	경기도부곡	27.5	73	73

자가	인천옥련동	21.9	40	40

소 계	113	113

합 계	30,524	30,524

[자산항목 : 건물] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분(㎡)	기초장부가액	당기증감	당기상각	당기장부가액	비고

증가	감소

운송부문	임차	경남양산시	19,427

소 계

창고부문	자가	부산청학동	12,378	920	114	806

자가	경기도화성	6,059	2,935	58	2,877

자가	인천아암	5.576	4,001	63	3,938

소 계	7,856	235	7,621

본 사및사 택	자가	부산청학동	994	77	10	67

자가	경기도부곡	49.9	60	1	59

자가	인천옥련동	59.9	131	1	129

소 계	268	9	255

합 계	8,124	329	7,876

[자산항목 :기계장치 ] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분(㎡)	기초장부가액	당기증감	당기상각	당기장부가액	비고

증가	감소

창고부문	자가	부산청학동	13	8	5

소 계	13	8	5

합 계	13	8	5

[자산항목 :구축물 ] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분(㎡)	기초장부가액	당기증감	당기상각	당기장부가액	비고

증가	감소

운송부문	국유지임차	양산 물금외	118	21	97

소 계	118	21	97

창고부문	자가	부산청학동	1,166	79	1,087

소 계	1,166	79	1,087

운송주선부문(종속회사)	임차	서울중구	1	1

소 계	1	1

합 계	1,285	100	1,185

[자산항목 : 차량운반구] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분(㎡)	기초장부가액	당기증감	당기상각	당기장부가액	비고

증가	감소

운송부문	자가	트랙타	13

자가	중 기	24

자가	샤 시	847	225	136	89

소 계	225	136	89

창고부문	자가	중 기	5

소 계

본사	자가	승용차	13	69	23	46

소 계	69	23	46

운송주선부문(종속회사)	자가	지게차외	12	4	3	1

소 계	4	3	1

합 계	298	162	136

[자산항목 : 기타의 유형자산] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분(㎡)	기초장부가액	당기증감	당기상각	당기장부가액	비고

증가	감소

운송부문외	자가	양산 물금외	167	58	109

소 계	167	58	109

운송주선부문(종속회사)	자가	서울 중구	10	5	5

소 계	10	5	5

합 계	177	63	114

(2) 설비의 신설ㆍ매입 계획 등(가) 진행중인 투자"해당사항 없음"

(나) 향후 투자계획"해당사항 없음"4. 매출에 관한 사항

가. 실적(단위 :백만원)

사업부문	매출유형	품 목	제63 분기	제62기	제61기

운송부문	운송매출	운송수입	수 출

내 수	60,969	76,278	88,957

합 계	60,969	76,278	88,957

창고부문	보관매출	창고수입	수 출

내 수	3,696	4,144	3,811

합 계	3,696	4,144	3,811

하역부문	하역매출	하역수입	수 출

내 수	1,592	4,846	4,752

합 계	1,592	4,846	4,752

합 계	수 출

내 수	66,257	85,268	97,520

합 계	66,257	85,268	97,520

나. 판매경로 및 판매방법 등(1) 판매조직

* 운송부문

- 경인지역 : 담당임원 포함 운송영업관련 7명 - 부산지역 : 담당임원 포함 운송영업관련(선사영업, 3PL영업포함) 7명 ⇒서울, 부산지역 담당 임원하에 선사의 신규라인 유치 및 지속적인 방문으로 기존 거래처와 유대관계 지속 * 창고부문 : 창고영업 2명 ⇒ 수입화주 및 관세사무소등 상대로 적극적 화물유치 * 하역부문 : 하역외주업체에서 운영대행 * 운송주선 : 에스엘케이국보 담당임원포함 영업팀 7명

(2) 판매경로

* 컨테이너 운송 : 수출입 컨테이너화물의 시외 장거리, 시내 DOOR, CY본선간

SHUTTLE등 수출입업체와 부두사이의 컨테이너운송 * 화물보관 : 수출입화물의 CY 및 CFS창고, 보세장치장 반입 및 반출시 작업비 및 보관료 수입 *운송주선: 화주에게 국제운송(수출입운송)을 의뢰 받아 해운선사 ,항공사,육상 운송사등을 통해 운송 주선 서비스를 제공.

(3) 판매방법 및 조건

* 컨테이너 운송 : 선박회사와 화주사이의 선박운임 결정방법에 따라 현금 및

외상판매 * 화물보관 : 화물 출고시 현금판매 원칙 * 운송주선: 화주에게 국제운송(수출입운송)을 의뢰 받아 주선 또는 대행함과 동 시에 현금 거래.

(4) 판매전략

* 기존의 영업부서와 3PL영업(3자물류시스템)을 통한 적극적 신규 거래선 확보 및 기존 거래선 관리

5. 수주상황

* 수출입업체의 수출입 물동량에 따라 컨테이너 운송사유 발생시마다 개별 및 철

도를 통한 대량운송6. 파생상품 등에 관한 사항

가. 파생상품계약 체결 현황"해당사항 없음"

나. 리스크 관리에 관한 사항"해당사항 없음"

7. 경영상의 주요계약 등

* 양산ICD : 경남 양산시 양산ICD내 컨테이너 장치장 및 수출입 보세화물 장치를 위해 출자사 지분적용 조성공사. 2000년 4월부터 30년간 무상사용. 출자금 5.5억, 투자비 63억, 당사 지분면적 약 10,450평* 부산항만공사 : 양산 ICD 제8단지 CY면적 15,250평, CFS면적 3,750평 등을 5 년간 임차사용.(2010년12월 양산ICD8단지 임차종료함)* 의왕ICD : 경기도 의왕시 소재 부곡철도기지내 부지를 컨테이너 철송운송을 위해 1984- 2014년까지 30년간 무상사용. 출자금 1.2억, 투자비7.4억* 의왕ICD : 의왕ICD 2CY내 동진컨테이너터미날 임차사용 * 흥아해운 : 한일라인 및 동남아라인 수출입컨테이너 운송,* 삼성전자등 수출입업체 : 육상운송을 위한 각 업체와 개별 운송계약 체결* 대한통운부산컨테이너터미날(주) : 부산시 동구 용당동 123번지 CFS 3,041㎡ CY 10,248㎡ 2년간(2014.09.14~2016.09.13)* 인천항만공사 : 인천갯골유수지주변부지(인천시중구신흥동3가 ) 면적20,260.6㎡ 을 20년간(2012년5월31일~2032년5월30일까지) 임차하여사용. 단, 상기 임차면적중 국유지인 68-2번지 면적 223.2㎡의 임차기간 은 2012년5월31일~2015년 5월14일까지임. *도시바디지털미디어(주):물류대행 서비스 계약 2014년4월1일~2015년3월31일- 매 1년단위로 계약 갱신 *(주) 팔도: 물류업무 위탁 계약 2012년1월7일~2015년3월말까지 - 자동 계약 연장* (주) 아베베코리아: 물류업무 위탁 계약 2014년10월1일~2015년9월말까지 - 자동 계약 연장8. 연구개발활동

가. 연구개발활동의 개요

(1) 연구개발 담당조직"해당사항 없음"

(2) 연구개발비용"해당사항 없음"나. 연구개발 실적

"해당사항 없음"9.시장위험과 위험관리

가.재무위험관리요소 연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 공정가치이자율위험, 현금흐름이자율위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 재무위험에 노출돼있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 변동성에 초점을 맞추고있으며 재무성과에 미치는 부정적 영향을 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 이루어지고 있습니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 문서화된 정책, 외환위험, 이자율 위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 문서화된 정책을 검토하고 승인합니다.

(1) 시장위험 ①외환위험연결회사는 미국달러화 및 일본엔화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채와 관련하여 발생하고 있습니다.

경영진은 연결회사의 기능통화에 대한 외환위험을 관리하도록 하는 정책을 수립하고있습니다. 보고기간 종료일 현재 다른 모든 변수가 일정하고 미국달러화와 일본엔화에 대한 원화의 환율 10% 변동시 연결회사의 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위:천원).

구 분	세전 이익에 대한 영향

당 분 기	전 기

미국달러화/원	상승시	23,070	37,058

하락시	(23,070)	(37,058)

일본엔화/원	상승시	1,709	2,677

하락시	(1,709)	(2,677)

② 가격위험연결회사는 연결재무상태표상 매도가능금융자산으로 분류되는 연결회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 지분증권에 대한 투자로 인한 가격위험을 관리하기 위해 경영진의 판단에 근거하여 분산투자하고 있습니다.연결회사가 보유하고 있는 상장주식은 공개시장에서 거래되고 있으며, KOSPI 주가지수에 속해 있습니다.③ 이자율 위험 이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 연결회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.연결회사는 보고기간말 현재 변동금리부 차입금 대비 변동금리부 예금이 적어 이자율 상승 시 순이자비용이 증가합니다. 한편, 연결회사는 내부자금 공유 확대를 통한 외부차입 최소화, 고금리 차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 일간/주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시, 대응방안 수립 및 변동금리부 조건의 단기차입금과 예금을 적절히 운영함으로써 이자율 변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다.보고기간 종료일 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 1% 변동시 연결회사의 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다(단위: 천원).

구 분	당 분 기	전 기

1% 상승시	1% 하락시	1% 상승시	1% 하락시

세전이익	(262,479)	262,479	(259,692)	259,692

(2) 신용위험신용위험은 연결회사가 보유하고 있는 매출채권과 기타수취채권을 포함한 거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 매출거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 금융기관의 경우, 독립적인 신용평가기관으로부터의 신용등급 정보를 고려하여 거래를 하고 있습니다. 당기 중 신용한도를 초과한 건은 없었으며 경영진은 상기 거래처로부터 의무불이행으로 인한 손실을 예상하고 있지 아니합니다.

보고기간 종료일 현재 연결회사의 금융자산 신용위험의 최대 노출금액은 각 금융자산별 장부금액과 유사합니다.

(3) 유동성 위험 연결회사는 미사용 차입금 한도 를 적정수준으로 유지하고 영업 자금수요를 충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측 시에는 연결회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 연결회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다.

연결회사의 유동성위험 분석내역은 다음과 같습니다(단위: 천원).

당분기말	3개월 이하	3개월 초과1년 이하	1년 초과2년 이하	3년 초과5년 이하	5년 초과	합 계

차입금	16,553,502	9,594,439	3,034,551	1,136,440	-	30,318,932

매입채무	14,030,290	642,437	-	-	-	14,672,727

기타지급채무	1,516,364	-	372,500	-	-	1,888,864

금융보증계약(*)	4,333,636	15,948,000	-	-	-	20,281,636

합 계	36,433,792	26,184,876	3,407,051	1,136,440	0	67,162,159

전기말	3개월 이하	3개월 초과1년 이하	1년 초과2년 이하	3년 초과5년 이하	5년 초과	합 계

차입금	3,674,636	24,049,392	1,235,177	2,656,698	-	31,615,903

매입채무	12,770,268	120,968	-	-	-	12,891,236

기타지급채무	1,312,423	484,038	-	-	342,400	2,138,861

금융보증계약(*)	20,281,636	-	-	-	-	20,281,636

합 계	38,038,963	24,654,398	1,235,177	2,656,698	342,400	66,927,636

(*) 연결회사가 관계회사인 동성실업(주) 등에게 제공한 금융보증계약으로 약정금액의 지급이 요구될 수 있는 최대노출금액입니다(연결재무제표에 대한 주석14 참조).

나. 자본위험관리 연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.연결회사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표의 공시된 금액을 기준으로 계산합니다.

연결회사의 부채비율은 다음과 같습니다(단위: 천원).

구 분	당분기말	전기말

부 채	66,304,708	64,675,995

자 본	17,890,914	18,409,444

부채비율	371%	351.32%

10. 기타 투자의사결정에 필요한 사항

가. 외부자금조달 요약표[국내조달] (단위 : 백만원)

조 달 원 천	기초잔액	신규조달	상환등감소	기말잔액	비고

은 행	28,038	-	1,247	26,791

보 험 회 사	-	-	-	-

종합금융회사	-	-	-	-

여신전문금융회사	388	-	195	193

상호저축은행	-	-	-	-

기타금융기관	681	-	80	601

총 계	29,107	0	1,522	27,585

(참 고) 당기 중 회사채 총발행액 공모 : - 백만원
사모 : - 백만원

[해외조달] (단위 : 백만원)

조 달 원 천	기초잔액	신규조달	상환등감소	기말잔액	비고

금 융 기 관	-	-	-	-

해외증권(회사채)	-	-	-	-

해외증권(주식등)	-	-	-	-

자 산 유 동 화	-	-	-	-

기 타	-	-	-	-

총 계	-	-	-	-

"해당사항 없음"