노루홀딩스 분기보고서 (2017.09)
1. 회사의 개요

(1) 연결대상 종속회사 개황(단위 : 백만원)

상호	설립일	주소	주요사업	최근사업연도말자산총액	지배관계 근거	주요종속회사 여부

(주)노루페인트	2006.06.02	경기도 안양시 만안구 박달로 351	도료, 합성수지의제조및 판매	543,187	기업의결권의직간접으로 과반수소유	○

(주)노루케미칼	1989.07.21	경기도 안산시 단원구 첨단로285번길 7	페인트, 신나의제조 및 판매	64,961	기업의결권의직간접으로 과반수소유	○

(주)노루오토코팅	1995.12.14	경기도 화성시 장안면 장안공단7길 28	자동차도료의제조 및 판매	103,198	기업의결권의직간접으로 과반수소유	○

(주)노루알앤씨	2006.10.20	경기도 안산시 단원구 첨단로 285번길 8-1	도료용수지 제조 및 판매업	11,507	주주간 협약에 따른지배력행사	-

NOROO Holdings(H.K.) Co.,Ltd.	2007.06.18	Unit N, 11/f, Summit Building, 30 Man Yue street,HungHom, kowloon, Hong Kong	해외투자 및지주사업	123,381	기업의결권의직간접으로 과반수소유	○

(주)노루코일코팅	1999.12.27	경상북도 포항시 남구 장흥로39번길 54	피씨엠 강판용도료의 제조 및 판매	57,054	기업의결권의직간접으로 과반수소유	○

칼라메이트(주)	2000.01.06	서울특별시 강남구 논현로 658	페인트, 부자재,도소매	4,121	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

NOROO Vina Co.,Ltd.	2012.06.20	No. 8, TS10, Tien Son Industrial, Tien Du Dist, Bac Ninh Province Vietnam	도료 제조 및 판매업	6,813	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

NAC(SHANGHAI)CO.,LTD.	2007.08.16	RoomNo.906,Xuan Run Intemational Building,
1100hao Wuzhong-road,Minhang-qu,Shanghai,P.R.C	자동차도료의제조 및 판매	13,563	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

노루도료(상해)유한공사 (주1)	2002.01.18	No.199 Xin Tuan Rd, Industrial EstateQingpu District, Shanghai, 201707, China	도료 제조업	42,428	기업의결권의직간접으로 과반수소유	○

노루무역(상해)유한공사 (주1)	2002.01.17	No.199 Xin Tuan Rd, Industrial EstateQingpu District, Shanghai, 201707, China	도료 무역업	857	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

Noroo Coil Coatings
(Thailand) Co., Ltd.	2012.11.09	No. 300/134, Village No.1, Ta Sit sub-District,Pluak Daeng District, Rayong Province	PCM강판용 도료제조 및 판매	7,780	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

(주)노루기반	2014.01.15	서울특별시 서초구 강남대로 27, 10층	농생명 관련 사업 및 투자	10,918	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

(주)노루기반시스템즈	2012.02.08	서울특별시 서초구 강남대로 148, 5층	농업용 무인기(UAV) 및 관련장비 개발 및 판매	3,764	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

KIBAN AGRO	2015.05.28	KAZAKHSTAN , Almaty, Bostandyk district ,Al-Farabi Avenue , Building 7 , Block 5 A , of. 116	작물재배업	3,738	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

농업회사법인 (주)더기반	2015.07.23	경기도 안성시 삼죽면 달골길 8, 2동 2101호	영농에 필요한 종묘생산사업	16,357	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

(주)노루로지넷	1991.07.02	경기도 안양시 만안구 박달로 351	운송중개 대리업 및 주선업	8,831	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

(주)빌트원	2000.03.08	서울시 강남구 도곡로 111	소프트웨어와 서비스의 자문, 개발 및 공급	1,550	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

다이아몬드특송(주)	2004.05.21	서울시 서초구 강남대로10길 13, 301호	운송중개 대리업 및 주선업	514	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

JINXIU NOROO (TIANJIN) AGRICULTURE DEVELOPMENT CO., LTD.(주2)	2017.08.17	DaGuPaiwu River South, HanGang Lu, DengCenJi Cun, GeGu Jin, JinNan Qu, TianJin Shi, CHINA.	야채, 과일 화훼의 생산 및 판매	-	기업의결권의직간접으로 과반수소유	-

※ 주요종속 기업여부 판단기준 : 지배회사 자산총액의 10% 이상인 종속회사※ 주요사업에 대한 상세 내역은 Ⅱ.사업의 내용을 참조하시기 바랍니다.(주1) 주요종속회사인 (주)노루페인트가 NOROO Holdings (H.K.) Co.,Ltd.의 자회사인 노루도료(상해)유한공사와 노루무역(상해)유한공사의 지분 100%를 인수하였습니다. 또한 이는 연결실체 내에서 지분변동으로 이와 관련한 연결대상회사의 변동내용은 없습니다.(주2) JINXIU NOROO (TIANJIN) AGRICULTURE DEVELOPMENT CO., LTD.는 당기 중 신규 설립하였고, 직전년도 자산총액은 해당사항이 없습니다.■ 연결대상회사의 변동내용1) 종속기업의 변동

구 분	제71기	제72기 3분기	증가	감소

연결대상종속회사수	20	20	JINXIU NOROO (TIANJIN) AGRICULTURE DEVELOPMENT CO., LTD.	(주)노루크로비스

2) 연결대상회사의 변동내용

구 분	자회사	사 유

신규연결	JINXIU NOROO (TIANJIN) AGRICULTURE DEVELOPMENT CO., LTD.	신규설립

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연결제외	(주)노루크로비스	합병(합병존속회사 : (주)노루기반)

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(2) 회사의 법적 상업적 명칭당사의 명칭은 「주식회사 노루홀딩스」라고 표기하며 영문으로는「NOROO HOLDINGS CO., LTD.」 으로 표기합니다. 단, 약식으로 표기할 경우에는 「(주)노루홀딩스」로 표기합니다.

(3) 설립일자 및 존속기간 당사는 1945년 대한잉크제조공사의 발족을 시작으로 도료 및 잉크 제조업을 주된 사업으로 하였으며, 2006년 6월 1일 제조부문과 지주회사부문으로 인적 분할하여제조 및 판매에 관한 사업은 신설회사인 (주)노루페인트로 이관하였고 (주)노루홀딩스는 지주회사로 존속하여 사업을 영위하고 있습니다. (4) 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소1) 당사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소 ① 본사의 주소 : 경기도 안양시 만안구 박달로 351② 전 화 번 호 : 02-2191-7700③ 홈 페 이 지 : http://www.norooholdings.com2) 주요 종속회사의 본사 주소, 전화번호, 홈페이지 주소

회사명	주소	전화번호	홈페이지 주소

(주)노루페인트	경기도 안양시 만안구 박달로 351	031-467-6114	http://www.noroopaint.com

(주)노루오토코팅	경기도 화성시 장안면 장안공단 7길 28	031-8059-9500	http://www.norooautocoat.com

(주)노루케미칼	경기도 안산시 단원구 첨단로285번길 7	031-599-7200	-

NOROO Holdings (H.K.) Co.,Ltd.	Unit N, 11/f, Summit Building, 30 Man Yue street, HungHom, kowloon, Hong Kong	85-2-3520-0672	-

(주)노루코일코팅	경상북도 포항시 남구 장흥로39번길 54	031-467-6397	http://www.noroocoilcoating.com

노루도료(상해)유한공사	No.199 Xin Tuan Rd, Industrial Estate Qingpu District, Shanghai, 201707, China	84-241-3734-856	-

(5) 회사사업 영위의 근거가 되는 법률당 사 는 지주회사로서 독점규제 및 공정거래에 관한 법률(이하 공정거래법) 및 동법 시행령 에 근거하여 사업을 영위하고 있습니다. 따라서 회사의 사업은 공정거래법 제2조(지주회사의 기준), 제8조의2(행위제한)에 따르고 있습니다. (6) 중소기업 해당여 부당사 및 주요종속회사는 보고서 작성기준일 현재 중소기업기본법에 따른 중소기업에해당되지 않습니다.

(7) 주요 사업의 내용당사는 독점규제 및 공정거래에 관한 법률에 의한 지주회사로서 지분 소유를 통하여 자회사의 사업내용을 지배하는 지주사업을 주된 사업의 목적으로 하고 있으며 사업지주회사로서 지주사업 외에 자회사 및 손자회사에 대한 사무지원과 경영자문 및 컨설팅 업무를 수행하고 있습니다. 종속회사를 포함한 연결실체 기준의 사업부문별 주요 사업의 내용은 아래와 같습니다.

영업부문	회사	주요 사업의 내용

건축/공업용 도료 등	(주)노루페인트(주)노루케미칼NOROO Holdings (H.K.) Co.,Ltd.등 총 8개사	1. 도료 합성수지의 제조 및 판매2. 일반용도료의 제조 및 판매3. 페인트, 신나의 제조 및 판매4. 도금, 착색 및 표면처리강제 판매5. 해외 법인투자를 통한 지주사업

자동차용 도료	(주)노루오토코팅 NAC(SHANGHAI)CO.,Ltd.	1. 자동차 도료의 제조 및 판매

PCM용 도료	(주)노루코일코팅Noroo Coil Coatings (Thailand) Co., Ltd.	1. PCM용 도료의 제조 및 판매

기타부문	(주)노루홀딩스(주)노루기반(주)노루기반시스템즈KIBAN AGRO농업회사법인 (주)더기반(주)노루로지넷 (주)빌트원다이아몬드특송(주)JINXIU NOROO (TIANJIN) AGRICULTURE DEVELOPMENT CO., LTD.	1. 자회사의 지분소유를 통해 자회사의 사업내용을 지배하는 지주사업2. 경영자문 및 컨설팅업3. 연구 및 기술개발과 기술정보의 제공업 4. ICT 서비스사업 5. 창호공사, 금속구조물 공사 및 온실설치 공사업6. 농업용 무인기(UAV) 및 관련 장비 개발 및 판매 7. 작 물재배업 8. 영농에 필요한 종묘생산사업 9. 운송중개 대리업 및 주선업 10. 소프트웨어와 서비스의 자문, 개발 및 공급11. 야채, 과일 화훼의 생산 및 판매

또 한 당사의 독점규제 및 공정거래에 관한 법률 상 자회사는 (주)노루페인트를 비롯한 총 12개 회사로 이 중 최근 사업연도 말 현재 재무제표의 자회사 장부가액을 기준으로 그 가액이 큰 순서대로 순차적으로 누적한 가액이 장부가액의 75%에 해당하는 주요자회사는 (주)노루페인트, (주)노루케미칼, (주)아이피케이, (주)노루오토코팅이 있습니다. 주요자회사는 건축/공업용 도료, 선박용 도료 및 자동차용 도료를 생산하는 도료제조업의 사업을 영위하고 있습니다.

사업부문별 및 주요자회사의 자세한 사항은 Ⅱ.사업의 내용을 참고 하시기 바랍니다. (8) 계열회사의 총수 및 주요 계열사의 명칭 및 상장여부독점규제 및 공 정거래에 관한 법률 상 당사는 노루그룹 기업집단의 계열회사이며 동일한 기업집단에 속하는 회사의 총수는 21개사로 상장 2개사 및 비상장 19 개의 국내계열사로 구성되어 있습니다.기업집단에 속한 계열회사의 명칭은 다음과 같습니다.

상장여부	회사수	회사명

상장사	2개사	(주)노루홀딩스, (주)노루페인트

비상장사	19개사	(주)노루케미칼, (주)아이피케이, (주)노루오토코팅, (주)노루비케미칼, (주)세다,(주)노루알앤씨, (주)젠트라드, (주)노루기반, (주)노루코일코팅, 칼라메이트(주),(주)아이젠, 대한잉크(주), (주)디아이앤씨, (주)디아이티, (주)노루로지넷, 다이아몬드특송(주), (주)빌트원, (주)노루기반시스템즈, 농업회사법인 (주)더기반

합 계	21개사	-

※ 국내외 계열회사에 관한 자세한 사항은 IX. 계열회사 등에 관한 사항을 참고하시 기 바랍니다.

(9) 신용평가에 관한 사항1) (주)노루홀딩스당사는 공시대상기간 중 신용평가에 관한 사항이 없습니다.2) 주요 자회사의 신용평가에 관한 사항

① (주)노루페인트

평가일	평가대상 유가증권 등	평가대상 유가증권의 신용등급	평가회사 (신용평가등급범위)	평가구분

2015.05.29	회사채	BBB+/STABLE	한국기업평가㈜ ( AAA～D)	정기평가

2015.06.03	회사채	BBB+/POSITIVE	NICE신용평가㈜ ( AAA～D)	정기평가

2015.07.08	회사채	BBB+/POSITIVE	NICE신용평가㈜ ( AAA～D)	본평가

2015.07.09	회사채	BBB+/POSITIVE	한국신용평가㈜ ( AAA～D)	본평가

2016.04.25	회사채	A-/STABLE	한국기업평가㈜ ( AAA～D)	정기평가

2016.04.26	회사채	A-/STABLE	한국신용평가㈜ ( AAA～D)	정기평가

2016.04.27	회사채	A-/STABLE	NICE신용평가㈜ ( AAA～D)	정기평가

2016.05.19	회사채	A-/STABLE	NICE신용평가㈜ ( AAA～D)	본평가

2016.05.23	회사채	A-/STABLE	한국신용평가㈜ ( AAA～D)	본평가

2017.05.31	회사채	A-/STABLE	한국기업평가㈜ ( AAA～D)	정기평가

2017.06.02	회사채	A-/STABLE	NICE신용평가㈜ ( AAA～D)	정기평가

2017.06.27	회사채	A-/STABLE	한국신용평가㈜ ( AAA～D)	정기평가

※ 신용등급 해설

평가회사	신용등급	의 미

NICE신용평가 주식회사	A-	전반적인 채무상환능력이 높지만 장래 급격한 환경변화에 따라 다소 영향을 받을 가능성이 있음.

한국기업평가 주식회사	A-	원리금 지급확실성이 높지만, 장래의 환경변화에 영향을 받을 가능성이 상위 등급에 비해서는 높다.

한국신용평가 주식회사	A-	원리금 지급능력은 우수하지만 상위등급보다 경제여건 및 환경악화에 따른 영향을 받기 쉬운 면이 있음.

※ 상기 신용평가 사항은 (주)노루페인트 신용평가 등급이며, 그 외 연결대상 종속회사 19개사의 신용평가 등급은 없습니다.