고려아연 — 주주총회소집공고 (20260811)
제출인: 고려아연

주주총회소집공고
6.1
고려아연(주)

주주총회소집공고

2026년 8월 11일

회 사 명 :
고려아연 주식회사

대 표 이 사 :
박 기 덕

본 점 소 재 지 :
서울특별시 종로구 종로 33 그랑서울 타워 1

(전 화) 02-6947-2114

(홈페이지) http://www.koreazinc.co.kr

작 성 책 임 자 :
(직 책) 사 장
(성 명) 이 승 호

(전 화) 02-6947-2422

주주총회 소집공고

(제53기 임시)

주주님의 건승과 댁내의 평안을 기원합니다. 당사는 상법 제365조 및 당사 정관 제21조에 의거하여 제53기 임시주주총회를 아래와 같이 소집하오니 참석하여 주시기 바랍니다.

- 아 래 -

1. 일시
: 2026년 9월 9일(수) 오전 10시
2. 장소
: 서울특별시 용산구 장문로 23 몬드리안 호텔 3층 그랜드볼룸
3. 회의 목적사항
가. 보고사항

- 감사보고 나. 의결사항 ○ 제1호 의안: 정관 일부 변경의 건(분리선출 감사위원 확대를 위한 정관 변경의 건)

○ 제2호 의안: 집중투표에 의한 이사 4인 선임의 건(유미개발㈜, (유)와이피씨, ㈜영풍, ㈜한국기업투자홀딩스 주주제안)

- 제2-1호 의안:
독립이사 이형규 선임의 건

- 제2-2호 의안:
독립이사 서은숙 선임의 건

- 제2-3호 의안:
독립이사 이준봉 선임의 건((유)와이피씨, ㈜영풍, ㈜한국기업투자홀딩스 주주제안)

- 제2-4호 의안:
독립이사 심혜섭 선임의 건((유)와이피씨, ㈜영풍, ㈜한국기업투자홀딩스 주주제안)

○ 제3호 의안: 감사위원회 위원이 되는 독립이사 선임의 건

- 제3-1호 의안:
감사위원회 위원이 되는 독립이사 백인규 선임의 건

- 제3-2호 의안:
감사위원회 위원이 되는 독립이사 박유경 선임의 건((유)와이피씨, ㈜영풍, ㈜한국기업투자홀딩스 주주제안)

※ '제3-1호' 및 '제3-2호' 의안은 일괄표결 후 보통결의요건 충족 의안이 복수일 경우 다득표 의안이 가결된 것으로 함

4. 경영참고사항의 비치상법 제542조의4에 의거 주주총회 소집통지ㆍ공고사항(경영참고사항)을 당사의 본점 및 지점, 금융위원회, 한국거래소 및 한국예탁결제원에 비치하오니 참고하시기 바랍니다.
5. 의결권 행사방법에 관한 사항 가. 본인 또는 대리인을 통한 주주총회 참석 - 본인 직접행사: 본인 신분증 지참 - 대리 행사: ① 위임장(주주 및 대리인 인적사항 기재) 원본, ② 주주의 신분증 사본, 인감증명서 등 위임의사 증빙서류, ③ 대리인 신분증 지참

나. 의결권 대리행사

당사는 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제152조 및 동법 시행령 제160조에 의거 의결권 대리행사 권유를 하고 있으며, 의결권 대리행사를 원하시는 경우 전자공시시스템 '의결권대리행사권유참고서류' 공시 또는 회사 홈페이지(https://www.koreazinc.co.kr)에 게시된 위임장을 작성하신 후 회사로 우편 송부하여 의결권을 행사하실 수 있습니다.

※ 보내실 곳: (03159) 서울특별시 종로구 종로 33 그랑서울 타워 1 고려아연㈜ 거버넌스팀 다. 전자투표 및 전자위임장에 의한 의결권 행사당사는 상법 제368조의4에 따른 전자투표제도와 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제160조 제5호에 따른 전자위임장 권유제도를 이사회에서 결의하여 제46기 정기주주총회부터 운영 중이며, 이 제도의 관리업무를 한국예탁결제원에 위탁하였습니다. 주주님들께서는 아래에서 정한 방법에 따라 주주총회에 참석하지 아니하고 전자투표방식으로 의결권을 행사하시거나, 전자위임장을 수여하실 수 있습니다.

1) 전자투표 및 전자위임장권유관리 시스템 - 인터넷 주소:「https://evote.ksd.or.kr」 - 모바일 주소:「https://evote.ksd.or.kr/m」

2) 전자투표 행사 및 전자위임장 수여 기간

- 2026년 8월 30일 오전 9시 - 2026년 9월 8일 오후 5시

- 기간 중에는 24시간 이용 가능 (단, 마지막 날은 오후 5시까지만 가능)

3) 시스템에서 인증서를 이용하여 주주 본인 확인 후 의안별 전자투표 행사 또는 전자위임장 수여

- 주주확인용 인증서의 종류: 공동인증서 및 민간인증서 (한국예탁결제원 전자투표시스템인 K-VOTE에서 사용 가능한 인증서 한정) 4) 수정동의안 처리: 주주총회에서 상정된 의안에 관하여 수정동의가 제출되는 경우 기권으로 처리
6. 기타 가. 기타 긴급상황 발생 등 불가피하게 주주총회 일시, 장소 등을 변경하는 경우, 이 내용을 금융감독원 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr) 및 회사 홈페이지(https://www.koreazinc.co.kr)를 통해 공지할 예정이오니 참고하시기 바랍니다. 나. 원활한 진행을 위하여 진행요원 이외 주주들의 총회장 입장은 주주총회 당일 오전 9시부터 진행할 예정입니다. 다.
당사는 주주총회의 효율적인 운영을 위하여 참석 주주 전원에게 모바일 애플리케이션을 통한 현장 전자표결 기능을 제공하며, 각 안건별 심의가 종료되면
모바일 애플리케이션을 통해 해당 안건에 대하여 표결할 수 있습니다. 다만,
주주가 현장 전자표결을 원하지
않거나
다수의 주주로부터 의결권을 위임받아 참석한 대리인인 경우 등 전자표결이 곤란한 경우에는
기존과 같이 투표용지를 이용하여
표결할 수 있습니다.

I. 독립이사 등의 활동내역과 보수에 관한 사항

1. 독립이사 등의 활동내역

가. 이사회 출석률 및 이사회 의안에 대한 찬반여부

- 제52기 정기주주총회 개최 전

회차
개최일자
의안내용
독립이사

황덕남(출석률:100%)
김도현(출석률:100%)
김보영(출석률:100%)
이민호(출석률:100%)
서대원(출석률:100%)
권순범(출석률:100%)
JamesAndrewMurphy(출석률:100%)
정다미(출석률:100%)
권광석(출석률:100%)

1
2026.02.09
ㅇ보고사항- 2025년 경영실적 보고(연결 및 별도 주요 결산)- 외부전문기관 이사회 평가 결과 보고- 2025년 하반기 이사회 내 위원회 활동 보고
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1. 제52기 재무제표 승인의 건
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2. 단기사채 발행한도 승인의 건
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2
2026.02.23
ㅇ보고사항- 대표이사의 내부회계관리제도 운영실태 보고- 감사위원회의 내부회계관리제도 운영실태 평가 보고- 유미개발㈜ 주주제안 및 집중투표 청구 보고- Crucible JV LLC 주주제안 보고- (유)와이피씨, ㈜영풍, ㈜한국기업투자홀딩스 주주제안 및 집중투표 청구 보고- 2026년 지속가능경영 추진 계획 보고- 2025년 준법지원인 업무 보고- 2026년 준법지원인 업무 계획 보고- 자기주식 처분 계획 보고
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1. 자기주식 보고서 승인의 건
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2. 제52기 정기주주총회 안건 확정 및 소집의 건
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일부찬성

3. 주주총회 의장 직무대행자 결정의 건
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4. 안전보건계획 수립의 건
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5. Germanium 회수 설비 투자 변경 승인의 건
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주1) 서울중앙지방법원의 2025년 3월 7일자 2025카합20144, 2025카합20155 결정에 따라주주총회결의취소 청구의 소 본안판결 확정시까지 이상훈ㆍ이형규ㆍ김경원ㆍ이재용 독립이사의 직무집행이 정지되었으므로, 해당 독립이사에 대한 기재를 생략하였으며, 2026년 5월 29일 이상훈ㆍ이형규ㆍ김경원ㆍ이재용 독립이사가 사임하였습니다.주2) 2026년 2월 9일자 이사회 반대의견의 의견요지는 다음과 같습니다.- 제1호 의안 권광석 이사: 특별히 반대사유 밝히지 않음주3) 2026년 2월 23일자 이사회 일부찬성의 의견요지는 다음과 같습니다.- 제2호 의안 권광석 이사: 이사회 입장표명 사항에 관하여는 반대함- 제52기 정기주주총회 개최 후

회차
개최일자
의안내용
독립이사

황덕남(출석률:100%)
김보영(출석률:100%)
서대원(출석률:100%)
권순범(출석률:100%)
JamesAndrewMurphy(출석률:100%)
정다미(출석률:100%)
권광석(출석률:100%)
이선숙(출석률:100%)

3
2026.05.06
ㅇ보고사항- 2026년 1분기 경영실적 보고(연결 및 별도 주요 결산)- 2026년 사업 계획 보고- 2026년 사외이사 교육 운영(안) 보고- 감사위원회의 분리선출 감사위원 후보자 관련 의견 표명 보고
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1. 이사회 의장 선임의 건
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2. 이사회 내 위원회 위원 선임의 건
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반대
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3. 이사 겸직 승인의 건
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4. 이사회 규정 일부 개정의 건
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5. 이사회 내 위원회 규정 일부 개정의 건
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6. 2026년 1분기 배당 승인의 건
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4
2026.07.21
ㅇ보고사항- 회장 직위 관련 법률 검토 보고- (주)영풍 등의 주주 서한 관련 보고- SMH의 (주)영풍 주식 보유 관련 공문 보고- (유)와이피씨의 지주회사 전환 관련 보고- 유미개발(주) 주주제안 및 집중투표 청구 보고- (유)와이피씨, (주)영풍, (주)한국기업투자홀딩스 주주제안 및 집중투표 청구 보고
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1. SMH 자본금 출자의 건
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2. 주가수익스왑(PRS) 계약 체결의 건
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3. 자기주식보고서 승인의 건
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4. 임시주주총회 권리행사 주주확정 기준일 설정의 건
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5. 임시주주총회 안건 확정 및 소집의 건
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6. 주주총회 의장 직무대행자 결정의 건
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5
2026.08.05
ㅇ보고사항- 2026년 2분기 경영실적 보고(연결 및 별도 주요 결산)- 2026년 상반기 이사회 내 위원회 활동 보고- 고려아연 브랜드 인식조사 실시 검토 보고- 증선위 회계감리 조치 관련 감사위원회의 법적 대응 및 후속조치 권고 보고
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1. 증선위 회계감리 조치에 따른 제49기~제52기 재무제표 재승인의 건
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조건부찬성
조건부찬성

2. 2026년 2분기 배당 승인의 건
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3. 회사채 발행의 건
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4. 임시주주총회 안건에 대한 의견 표명의 건
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주1) 2026년 5월 6일자 이사회 반대의견의 의견요지는 다음과 같습니다.- 제2호 의안 권광석 이사: 이사회 내 위원회 구성은 이사회 의장을 중심으로 사외이사들이 협의하여 정하는 것이 바람직하다고 생각함- 제2호 의안 이선숙 이사: 위원회 구성의 다양성과 폭넓은 참여의 필요성 제기주2) 2026년 7월 21일자 이사회 반대의견의 의견요지는 다음과 같습니다.- 제6호 의안 권광석ㆍ이선숙 이사: 특별히 반대사유 밝히지 않음주3) 2026년 8월 5일자 이사회 반대의견의 의견요지는 다음과 같습니다.- 제4호 의안 권광석 이사: 독립이사후보추천위원회의 승인 당시 각 후보자들의 역량을 기준으로 추천하지는 않았으므로 이사회에서 특정한 후보자에 대해서만 지지를 표명하는 결의를 해야 하는 정당성을 찾기 어렵다는 이유로 반대- 제4호 의안 이선숙 이사: 지지의사를 표명하는 대상인 후보자들에 대한 자료나 그 능력에 관한 설명을 제공받은 바 없고, 3%룰 취지 등 고려시 독립이사 입장에서 이러한 결의를 하는 것에 대한 의문이 있다는 이유로 반대주4) 2026년 8월 5일자 이사회 조건부찬성의 의견요지는 다음과 같습니다.- 제1호 의안 권광석 이사: 증선위의 회계감리 조치내용이 구체적으로 공개되지 않은 상황에서 회사가 상정한 재무제표 재승인 안건에 대해 의결하는 것에 대하여 문제를 제기하면서 조건부 찬성함- 제1호 의안 이선숙 이사: 증선위의 회계감리 조치내용이 구체적으로 공개되지 않은 상황에서 회사가 상정한 재무제표 재승인 안건에 대해 의결하는 것에 대하여 문제를 제기하면서, 본 의안에 대하여 찬성하는 것이 증선위 회계감리 관련 후속조치에 관한 감사위원회의 권고나 기존 회계처리의 적정성 등에 관한 회사의 입장에 동의한다는 의미는 아니라는 이유로 조건부 찬성함

나. 이사회내 위원회에서의 독립이사 등의 활동내역

위원회명
구성원
활 동 내 역

개최일자
의안내용
가결여부

감사위원회
서대원 독립이사(위원장)김도현 독립이사권순범 독립이사이민호 독립이사
2026.02.23
ㅇ보고사항- 2025년 통합감사 진행 경과 보고- 지배기구 필수 Communication 보고- 개정기준서 및 최근 감독 동향 보고- 2025년 대표이사의 내부회계관리제도 운영실태 보고
보고

1. 2025년 내부회계관리제도 운영실태 평가결과 승인의 건
가결

2. 2025년 감사보고서 승인의 건
가결

3. 외부감사인의 비감사용역 승인의 건
가결

2026.03.23
1. 2025년 이익잉여금처분계산서(안) 변경 승인의 건
가결

서대원 독립이사(위원장)권순범 독립이사김보영 독립이사
2026.05.06
ㅇ보고사항- 1분기 검토 시 수행한 주요절차 및 검토결과- 종속기업 현황 및 검토절차- 연간 감사계획 및 투입시간- 내부회계관리제도 감사계획- 외부감사인의 계열회사 비감사용역 수행 현황 보고- 2026년 내부회계관리팀 감사위원회 보고
보고

1. 분리선출 감사위원 후보자 관련 의견 표명의 건
가결

2026.06.11
ㅇ보고사항- 국세청 특별세무조사 관련 주주 의견 보고- 제52기 정기주주총회 운영 관련 주주 서한 보고- 원아시아파트너스 운용 펀드 및 청호컴넷 관련 주주서한 보고- 증선위 의결에 따른 감리 지적사항 및 조치내역 보고
보고

2026.07.09
ㅇ보고사항- 증선위 의결에 따른 감리 지적사항 및 조치내역 후속 보고- 증선위 의결에 따른 감리 지적사항 관련 개선조치 보고- SMH의 영풍 주식 보유 관련 공문 보고
보고

2026.07.21
ㅇ보고사항- 증선위 의결에 따른 감리 지적사항 관련 법률 검토 의견 보고
보고

1. 증선위 회계감리 조치 관련 법적 대응 및 후속조치 권고의 건
가결

2. 외부감사인 선임의 건
가결

2026.08.05
ㅇ보고사항- 반기 재무제표 검토 관련 주요 수행절차 및 검토결과 보고- 연결재무제표 검토절차 보고- 연간 감사계획 보고- 증선위 회계감리 조치에 따른 재감사 절차 보고- 증선위 회계감리 조치 관련 내부회계관리제도 후속조치 보고- 증선위 회계감리 조치에 따른 제49기~제52기 재무제표 재승인 보고
보고

독립이사후보추천위원회
황덕남 독립이사(위원장)권광석 독립이사서대원 독립이사James Andrew Murphy 독립이사
2026.02.20
1. 제52기 정기주주총회 사외이사 후보자 추천의 건
가결

황덕남 독립이사(위원장)권광석 독립이사서대원 독립이사
2026.06.02
1. 사외이사후보추천위원회 위원장 선임의 건
가결

2. 사외이사 예비후보 주주 추천 공모의 건
가결

2026.07.16
1. 임시주주총회 사외이사 후보자 추천의 건
가결

내부거래위원회
이민호 독립이사(위원장)김도현 독립이사황덕남 독립이사정다미 독립이사
2026.03.23
ㅇ보고사항- 2026년도 연간 영풍 대상 거래 예상- 2026년도 영풍 대상 거래 예상 실적 보고
보고

1. 동일인 등 출자 계열회사와의 상품ㆍ용역 거래 승인의 건(2026년 예상)
가결

정다미 독립이사(위원장)황덕남 독립이사서대원 독립이사
2026.06.24
ㅇ보고사항- 2026년도 2분기 영풍 대상 거래 예상- 2026년도 영풍 대상 거래 예상 실적 보고
보고

1. 내부거래위원회 위원장 선임의 건
가결

2. 동일인 등 출자 계열회사와의 매출ㆍ매입 거래금액 변경의 건
가결

보수위원회
김도현 독립이사(위원장)김보영 독립이사권순범 독립이사정다미 독립이사
2026.02.13
1. 이사보수한도 승인요청액 결정의 건
가결

2. 25년 최고경영진 평가결과 및 인센티브 지급안 결정의 건
가결

김보영 독립이사권순범 독립이사정다미 독립이사
2026.04.15
1. 보수위원회 임시 위원장 선임의 건
가결

2. 사내이사 보수 세부 지급 기준 결정의 건
가결

3-1. '26년 단기 인센티브 부여 결정의 건(공통지표 및 사장단 전략과제 보고)
가결

3-2. '26년 중장기 인센티브 부여 결정의 건
가결

ESG위원회
김보영 독립이사(위원장)이민호 독립이사권광석 독립이사James Andrew Murphy 독립이사
2026.02.12
ㅇ보고사항- 2026 안전 및 보건에 관한 계획 수립- 2026 지속가능경영추진계획- 이중중대성 평가결과 및 Risk&Opportunity
보고

김보영 독립이사(위원장)권광석 독립이사James Andrew Murphy 독립이사
2026.07.15
ㅇ보고사항- 기후공시 대응을 위한 위험·기회 분석 결과 보고- 생물다양성 분석 결과 보고
보고

2. 독립이사 등의 보수현황

(단위 : 백만원)

구 분
인원수
주총승인금액
지급총액
1인당 평균 지급액
비 고

독립이사
8
12,000

607

76
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주1) 상기 지급총액 및 1인당 평균 지급액은 2026년 1월부터 7월까지를 기준으로 작성하였습니다.주2) 상기 지급총액에는 퇴임 이사가 등기임원 자격으로 지급받은 소득세법상의 소득금액이 포함되어 있습니다.

II. 최대주주등과의 거래내역에 관한 사항

1. 단일 거래규모가 일정규모이상인 거래

(단위 : 억원)

거래종류
거래상대방(회사와의 관계)
거래기간
거래금액
비율(%)

매입
스틸싸이클에스씨㈜(기타 특수관계자)
2026.01.01.-2026.06.30.
1,135
1.08

매입
Sun Metals Corporation Pty Ltd(기타 특수관계자)
2026.01.01.-2026.06.30.
2,728
2.59

배당금 지급

YPC Limited
(기타 특수관계자)

2026.01.01.-2026.06.30.
1,316
1.25

현금출자
CRUCIBLE METALS HOLDINGS, LLC(기타 특수관계자)
2026.01.01.-2026.06.30.
33,397
31.70

2. 해당 사업연도중에 특정인과 해당 거래를 포함한 거래총액이 일정규모이상인 거래

(단위 : 억원)

거래종류
거래상대방(회사와의 관계)
거래기간
거래금액
비율(%)

현금출자
CRUCIBLE METALS HOLDINGS, LLC(기타 특수관계자)
2026.01.01.-2026.06.30.
33,397
31.70

III. 경영참고사항

1. 사업의 개요

가. 업계의 현황

[지배 회사](1) 산업의 특성 및 성장성아연 및 연, 금, 은 등 비철금속 산업은 철강, 자동차, 가전, 전기, 건설산업 등의 중요한 기초 소재 산업입니다. 특히 당사의 대표적인 제품인 아연은 자동차 및 가전제품의 외장재와 건설용 철판재에 쓰이는 철강재의 부식 방지용 도금원료로 쓰이고 있으며, 연은 자동차의 주요 부품인 배터리의 원료와 건설자재, 전선피복, 방음재의 기초재료로 사용되고 있습니다. 이렇듯 비철금속 산업은 철강업과 함께 대표적인 국가 기간산업이며, 최근에는 원자재로서 중요성이 더욱 커지고 있는 산업으로 지속적으로 발전해 나가고 있습니다.(2) 경기변동의 특성비철금속산업은 철강, 자동차, 전기, 전자, 건설산업 등의 기초 소재 산업으로 경제가 성장할수록 아연, 연 등 비철금속의 수요도 역시 증가하게 됩니다. 이와 같이 비철금속 산업은 철강, 자동차, 건설산업 등의 중요한 기초 소재산업으로 기본적인 수요가 일정부분 유지되고 있기 때문에 일반 소비재 산업에 비해 경기변동에 직접적인 영향은 크지 않으나 궁극적으로 경기변동에 영향을 받습니다. 또한, 비철금속 가격은 글로벌 시장 상황과 연동되기 때문에 투기적 수요 등 수급 상황(Fundamental) 이외의 세계 금융 시장 환경 변화에도 제한적으로 영향을 받습니다.
[연결대상 종속회사]
□ 비철금속 제조 및 판매부문(대상회사 : Sun Metals Corporation Pty Ltd)
종속회사인 SMC의 사업내용은 비철금속 제조업으로서 지배회사인 고려아연㈜와 사업내용이 동일하므로 지배회사의 내용을 참고하시기 바랍니다.
□ 비철금속 수출입 부문(대상회사 : 케이지트레이딩㈜)
종속회사인 케이지트레이딩㈜는 비철금속 무역업, 수출입업, 위탁매매업, 대행업 및 무역대리업을 주요 사업으로 영위하고 있으며, 주 사업부문은 상사사업부문입니다.(1) 산업의 특성 및 성장성

종속회사인 케이지트레이딩㈜는 무역업의 특성상 국내 경기변동뿐만 아니라 환율 추이 및 국제 원자재 가격 동향에 많은 영향을 받습니다. 종합상사는 제조업에 비해 고정설비자산이 적고, 기능 및 조직이 다각화, 유연화되어 있으므로 세계 경제환경 변화에 상대적으로 신속하고 융통성 있게 대처할 수 있으며, 글로벌 네트워크와 연계하여 수출 중심 마케팅 사업도 영위하고 있습니다.

케이지트레이딩㈜는 매출액 위주의 외형 성장 및 소속 계열사의 수출 대행 역할을 지양하고, 안정적 수익구조 확보를 위한 다양한 노력을 진행하고 있습니다. 기존 단순중개형 무역에서 탈피하여 종합상사의 핵심 역량, 즉 조직력(Organizing), 자금조달능력(Financing), 정보처리능력(Information Processing)을 활용한 복합성 거래의 비중을 제고하고 있으며, 수익원 다각화와 상권확대를 위한 Project성 사업 등 사업영역 확대를 지속적으로 시도하여 경쟁력 강화에 집중하고 있습니다.

(2) 경기변동의 특성

종속회사인 케이지트레이딩㈜는 비철금속제품을 주로 판매하는 종합상사로서, 산업 전 분야의 기초소재로 사용되는 비철금속제품을 적기적소에 필요한 물량을 공급하므로 자동차, 건설, 전자기기 및 항공우주 등의 경기변동에 영향을 받습니다. 또한 글로벌 시장 상황과 연관성이 높아 LME 가격에 민감하며 투기적 수요 등 금속 수급 상황(Fundamental) 이외에 세계 금융 시장 환경 변화에도 제한적으로 영향을 받습니다.
□ 자원순환 사업 부문(대상회사 : 스틸싸이클㈜)
(1) 산업의 특성 및 성장성종속회사인 스틸싸이클㈜는 제강분진(EAFD, Electric Arc Furnace Dust)과 유가금속이 함유되어 있는 산업폐기물을 재생기술을 통해 조산화아연(HZO) 및 동소성품으로 생산하여 판매하고 있습니다. 조산화아연(HZO)은 주로 아연괴의 원료로 사용되며, 동소성품은 동제련 및 귀금속류 제련의 원료로 활용됩니다. 대형광산의 폐광 등으로 각종 정광 공급량이 감소하고 있는 상황에서 고려아연㈜는 종속회사인 스틸싸이클㈜를 통해 안정적으로 고품질 원료를 공급받을 수 있습니다.스틸싸이클㈜는 설비 가동률을 극대화하여 생산성 향상과 원가절감을 위해 다양한 노력을 하고 있으며, 원료의 안정적 확보를 위한 매입처 다변화를 통해 경쟁력을 강화하는데 최선을 다하고 있습니다.(2) 경기변동의 특성종속회사인 스틸싸이클㈜의 경기변동의 특성은 비철금속 제조업으로서 지배회사인 고려아연㈜와 사업내용이 동일하므로 지배회사의 내용을 참고하시기 바랍니다.
(대상회사 : Zinc Oxide Corporation Vietnam LLC)
(1) 산업의 특성 및 성장성

종속회사인 ZOCV는 제강분진(EAFD, Electric Arc Furnace Dust) 재생기술을 바탕으로 산화아연(IZO) 등을 생산, 판매하고 있습니다. 산화아연(IZO)은 주로 세라믹 소재의 표면 코팅용 소재로 사용됩니다.ZOCV는 가동률을 극대화하여 생산성 향상과 원가절감을 위해 다양한 노력을 하고 있으며, 원료인 제강분진의 안정적 확보를 위한 매입처의 다변화를 통해 경쟁력을 강화하는데 최선을 다하고 있습니다.(2) 경기변동의 특성종속회사인 ZOCV의 경기변동의 특성은 비철금속 제조업으로서 지배회사인 고려아연㈜와 사업내용이 동일하므로 지배회사의 내용을 참고하시기 바랍니다.

(대상회사 : Pedalpoint Holdings, LLC)
(1) 산업의 특성 및 성장성종속회사인 Pedalpoint는 E-Waste 수거, 파쇄 및 선별을 통해 E-scrap을 생산하는 evTerra와 E-scrap의 소성을 통해 소성품 등을 생산하고 있습니다. 이는 주로 동 생산을 위해 활용되고 있으며, 폐기물로 매립되는 E-Waste를 원료로 활용함으로써 고려아연㈜는 종속회사 Pedalpoint를 통해 안정적인 원료를 조달할 수 있습니다.특히 2차전지 시장의 핵심원료 중 하나인 동박의 수요 증가로 동에 대한 수요가 함께 증가하는 상황에서 안정적으로 원료를 조달하고, 고려아연㈜와 케이잼㈜를 통해 동박 생산까지 전체 밸류체인을 통합함으로써 경쟁력을 강화하는데 최선을 다하고 있습니다.(2) 경기변동의 특성종속회사인 Pedalpoint의 경기변동의 특성은 비철금속 제조업으로서 지배회사인 고려아연㈜와 사업내용이 동일하므로 지배회사의 내용을 참고하시기 바랍니다.
□ 신재생에너지 및 수소개발 사업부문(대상회사 : Ark Energy Corporation Pty Ltd)
(1) 산업의 특성 및 성장성호주의 재생에너지 시장은 풍부한 재생 가능 자원과 연방 및 주정부의 전반적으로 우호적인 목표 및 정책에 힘입어 지속적인 성장 가능성을 보이고 있습니다.(2) 경기변동의 특성 및 국내외 시장여건신재생에너지 사업은 경기변동에 따라 인플레이션이나 설비공급업체의 낮은 수익성, 배터리 등 제조업체의 자금 문제, 건설 비용의 상승과 같은 어려움에 직면할 수 있으나, 장기적으로 각광받는 분야입니다. 호주의 국내외 업체들이 다양한 재생에너지 기술들을 활용하여 재생에너지 목표를 달성하고 탄소 배출을 줄이기 위해 노력함에 따라 시장은 지속적으로 발전할 것으로 예상됩니다. 또한 아시아-태평양 지역 국가들이 에너지원 다변화와 탄소 배출 감소를 추구함에 따라 신재생에너지 기술 수출에 대한 관심이 높아지고 있습니다.

□ 2차전지 소재 생산, 판매부문(대상회사 : 켐코㈜)
(1) 산업의 특성 및 성장성황산니켈은 삼원계(NCM/NCA) 배터리 양극재의 전구체 원료로 사용되며, 전기자동차 및 2차전지 산업 성장에 따라 시장이 확대되고 있습니다. 시장조사업체 Wood Mackenzie에 따르면 2026년 글로벌 황산니켈 수요는 약 90만~120만톤 수준으로 추정되며, 연간 6~10%의 수요 증가가 전망됩니다.(2) 경기변동의 특성황산니켈 수요의 60%가 전기차 산업에 해당하는 만큼, 해당 시장의 경기 변동에 큰 영향을 받습니다. 또한, 미국 및 유럽 등의 친환경 정책과 관세정책 등 글로벌 정책적 요소도 수요에 중요하게 작용합니다. 켐코㈜는 국가별 친환경 정책 등 상황에 맞추어 글로벌 수요에 적극 대응하고 있습니다.(대상회사 : 케이잼㈜)

(1) 산업의 특성 및 성장성전지박은 동을 원재료로 생산되는 2차전지용 음극 집전체입니다. 음극 집전체는 전기를 보관하는 활물질과 전도성 물질, 바인더를 안정되게 지지함으로써 양극에 전기를 공급합니다. 전지박은 전기 자동차, ESS, IT 등 2차전지 적용장치에 광범위하게 사용되는 핵심 음극 소재입니다.전지박 산업은 전기 자동차와 2차전지 산업이 성장함에 따라 연쇄적으로 빠르게 확장될 것으로 기대되고 있습니다. SNE 리서치는 전기차 시장의 성장에 따른 글로벌 배터리용 전지박 시장이 2021년 27만톤에서 2025년 75만톤으로, 약 10조원의 규모의 성장과 연평균 40% 이상의 성장률을 분석한 바 있습니다.(2) 경기변동의 특성전지박이 주로 전기 자동차의 2차전지용 소재에 적용됨에 따라, 해당 산업은 전기 자동차 산업의 경기변동에 영향을 주고받습니다. 또한 기업의 ESG경영이 대두됨과 동시에, 기후변화 대응에 따른 환경규제 강화 움직임으로 전지박 산업도 재생가능에너지, 리사이클링, 저탄소 등 환경관련 이슈와 밀접하게 움직이고 있습니다.케이잼㈜는 고려아연으로부터 100% 2차 원료를 사용한 전기동으로 전지박을 생산한다는 점에서, 원재료 조달 과정부터 순환경제적 가치를 실현하며 새로운 미래 성장 동력으로 자리매김하고 있습니다.

□ 광산개발 부문(대상회사 : KZMH, ICM Pachapaqui)(1) 산업의 특성 및 성장성종속회사인 KZMH(ICM Pachapaqui)사에서 정광을 공급하고 있는 아연, 연 등의 비철금속 산업은 국가 기간산업으로 이 산업들을 지탱해주는 원자재 확보의 중요성이 날로 커져가고 있습니다. 특히 철 도금의 원료인 아연, 자동차 배터리의 주원료인 연은 KZMH(ICM Pachapaqui)사 제품의 공급처인 고려아연에서 생산하고 있는 핵심 제품들이며 각 제품들의 지속적인 생산과 성장을 위하여 원료인 정광이 원활하게 수급되는 것이 중요합니다.또한 각국의 자원시장 독과점 및 자국 자원의 해외 수출 제한이 점차 증가하고 있는 현 상황에서는 원료금속들이 매장된 광산을 직접 매입, 운영하여 원가 변동의 불확실성을 최소화 시키려는 노력이 더욱 중요시되고 있습니다. 이러한 자원수급의 중요성은 점점 더 커질 것으로 전망되며, 직접적으로 해외 광산의 탐사 및 소유를 위한 각 기업 및 국가간의 경쟁은 더욱 치열해질 것으로 보입니다. 그러므로 KZMH(ICM Pachapaqui)사 역시 적극적으로 해외 광산의 직접 소유 및 개발에 집중적으로 투자를 진행하고 있습니다.(2) 경기변동의 특성종속회사인 KZMH(ICM Pachapaqui)사의 제품을 원료로 하는 비철금속산업은 철강, 자동차, 전기, 전자, 건설산업 등의 전방산업에 기초소재를 공급하는 산업으로 전방산업의 경기변동에 민감하지만, 경제가 성장할수록 아연 및 연 수요 역시 증가할 것으로 보이고, 사업 자체가 대규모 설비투자가 요구되는 장치산업이어서 신규사업자에 대한 진입장벽이 높으며, 기본적 철강 관련 수요가 일정부분 유지되고 있기 때문에 일반 소비재 산업에 비해 경기변동에 탄력적이지는 않습니다.또한 비철금속 가격이 글로벌 시장 상황과 연동되기 때문에 투기적 수요 등 금속 수급 상황(Fundamental) 이외의 세계 금융 시장 환경 변화에도 제한적으로 영향을 받습니다. 비철금속산업체에 제품을 공급하는 당사의 광산산업 역시 이 같은 금속수급 상황과 세계 금융 시장의 변동에 따라 경기가 움직일 것으로 보입니다.
[신규사업]

□ 미국 통합 비철금속 제련소 투자
(1) 사업 내용당사는 글로벌 공급망 리스크 분산, 핵심광물 수요 확대 대응, 안정적인 중장기 성장성 확보를 위하여 미국 정부와의 파트너십을 기반으로 한 미국 통합 비철금속 제련소 투자(이하 "본 프로젝트")를 결정하였습니다. 2029년 시운전을 목표로, 핵심광물 11종을 포함한 비철금속 13종 및 반도체용 황산을 생산할 계획입니다.(2) 진출 목적본 프로젝트는 미국 내 전략광물 공급망에 참여함으로써 지정학적 리스크, 수출규제, 물류 차질 등에 따른 불확실성을 완화하고, 북미 핵심광물 시장을 선점하기 위한 목적으로 추진됩니다. 당사는 50년 이상 축적된 비철금속 제련 기술과 온산제련소 운영 경험을 기반으로, 세계 최고 수준의 제련소 운영 모델을 미국 현지에 적용하여 핵심광물의 안정적인 생산 기반을 구축할 계획입니다. 이를 통해 당사는 미국의 탈중국 공급망 정책에 부합하는 신뢰 가능한 제련 파트너로서 미국 내 전략적 생산 거점을 확보하고, 중장기 성장동력을 강화하고자 합니다.

나. 회사의 현황

[지배 회사]
(1) 국내외 시장 여건

구분
국내외 시장여건

아연
가격 추세
- 국제시장가격(LME)은 2026년 반기 평균 USD 3,353.19/MT로 전년 동기 대비 약 22%(USD 614.01/MT) 상승- 글로벌 경기 둔화로 수요 회복은 제한적이었으나, 정광 부족 및 제련소 가동 제약 등 실물 공급 우려가 가격 상승요인으로 작용- 2026년 반기 말 아연괴 LME 재고 약 119,825톤, 직전 분기 대비 5% 증가

수급 상황 분석
- ILZSG 등에 따르면 2026년 1~4월 기준 글로벌 정련아연 시장은 약 14.5만톤 공급 과잉 기록, 전체 재고는 약 5.8만톤 증가- 중국의 증산 영향으로 정련아연 생산은 전년 동기 대비 3.5% 증가한 반면, 소비는 1.5% 증가에 그치는 등 공급 과잉 지속- 중국은 제련 생산 증가로 공급 여유 확대되었으나, 중국을 제외한 지역은 정광 부족, 높은 에너지 비용 및 일부 제련소 가동 차질로 실물 공급 부족이 지속되며 지역별 수급 불균형 지속

가격 및 수급 전망
- ILZSG에 따르면 2026년 글로벌 정련아연 수요는 전년 대비 1.3%, 공급은 1.4% 증가하며 연간 수급은 약 1.9만톤 공급 부족으로 대체로 균형을 이룰 것으로 예상- 단기적으로는 정광 부족 및 제련소 가동 제약이 가격 하단을 지지하겠으나, 하반기부터 주요 광산의 증산 및 신규 생산 가동으로 공급 여건은 점진적으로 완화될 전망- 다만 주요 광산의 본격 가동과 중국 중심의 제련소 증설 및 가동률 회복에 따라 하반기 이후 약 27만톤 규모의 공급 과잉 구조로 전환되며 점진적인 하향 안정화 국면에 진입할 것으로 전망

연
가격 추세
- 국제시장가격(LME)은 2026년 반기 평균 USD 1,943.18/MT로 전년 동기 대비 약 1%(USD 15.33/MT) 하락- 미국-이란 전쟁에 따른 불확실성 확대로 달러 강세 강화되는 가운데, 지속적인 LME 재고 증가 등이 전반적인 가격 하락 초래

수급 상황 분석
- ILZSG에 따르면 2026년 1~5월 기준 연 공급은 5,666천톤, 수요는 5,647천톤으로 약 19천톤 공급 과잉 기록- 1분기 대비 초과 공급량이 25천톤 감소하였으나, 글로벌 수급은 여전히 공급 과잉 추세로 가격 하락 압력으로 작용- 연 수요는 성수기 진입에 따라 소폭 증가가 예상되며, 정광 공급 부족에 따른 제련 생산 감소로 초과 공급 규모는 점진적으로 축소될 것으로 전망

가격 및 수급 전망
- 납축전지 수요가 성수기에 진입한 가운데, 중국의 2차 원료 공급 부족 및 정광 수입 감소에 따른 중국 연 생산 업체들의 생산 감소로 단기 공급이 다소 타이트해지며 가격 하락 폭은 제한- 최근 LME 재고는 감소세를 보이고 있으나, 여전히 2012년 이후 최고 수준에 근접한 재고가 유지되고 있어 가격 상승을 견인하기에는 부담인 상황

금, 은
가격 추세
- 금 가격(LBMA)은 2026년 반기 평균 USD 4,696.72/OZ로 전년 동기 대비 약 53%(USD 1,625.43/OZ) 상승- 은 가격(LBMA)은 2026년 반기 평균 USD 78.91/OZ로 전년 대비 약 141%(USD 46.14/OZ) 상승- 미 연준의 인플레이션 억제 우선 정책 및 매파적 금리 전망에 따른 귀금속 가격 하방 압력 지속- 연초 상승에 따른 차익실현 매물 출회되는 가운데, 안전자산 선호 심리까지 완화되며 귀금속 가격은 고점 대비 약세 흐름

수급 상황 분석
- 당사는 금, 은 모두 장기계약 및 생산계획을 토대로 판매를 진행하고 있어, 시장 변동성에도 불구하고 생산량에 중대한 변동이 발생하지 않는 한 안정적인 수급 유지- 2026년 반기 금, 은 모두 장기계약 물량 및 Spot 물량에 대해 100% 출하 완료

가격 및 수급 전망
- 2026년 3분기 귀금속 시장은 박스권 등락이 예상되나, 중앙은행의 금 매입 수요와 은의 구조적 공급 부족 여건, AI 데이터센터 및 전력 인프라 투자 확대에 따른 중장기 산업 수요 증가 등이 가격 하방을 지지할 전망- 금은 상대적으로 견조한 흐름을 유지하고 있으며, 은은 산업 수요 및 투자 심리 영향으로 금 대비 높은 변동성을 보임- 전반적으로 구조적인 상승 요인은 유효하나, 거시경제 변수 및 정책 불확실성에 따른 등락 장세는 지속될 것으로 전망

동
가격 추세
- 국제시장가격(LME)은 2026년 반기 평균 USD 13,088.09/MT로 전년 동기 대비 약 39%(USD 3,655.83/MT) 상승- 정광 공급 부족 지속되는 가운데, AI 등 중국 수요 상승, 미국 관세 부과 우려에 따른 프리미엄 선반영 및 투자 수요 유입되며 가격 상승

수급 상황 분석
- 글로벌 산업 수요 회복은 제한적인 수준이나, 미국 관세 부과 우려에 따른 재고 이동 제약으로 전반적인 수급은 타이트한 상황

가격 및 수급 전망
- AI, 데이터 센터 투자 확대에 따른 중장기 수요 증가가 예상되며, 가격은 상방 압력이 지속될 전망

(2) 시장 점유율

구분
시장 점유율

아연
당사는 2026년 반기 아연 판매량의 47% 내수, 53% 수출

연
당사는 2026년 반기 연 판매량의 45% 내수, 55% 수출

금
당사는 2026년 반기 금 판매량의 78% 내수, 22% 수출

은
당사는 2026년 반기 은 판매량의 19% 내수, 81% 수출

동
당사는 2026년 반기 전기동 판매량의 88% 내수, 12% 수출

(3) 경쟁요소당사는 종합비철금속회사로 주요 생산품인 아연은 국내 비철금속시장에서 시장 지배적 위치에 있으며, 연 등 기타 제품은 시장 경쟁적입니다. 특히 아연 및 연 제련설비는 최신공법을 도입하여 기술, 품질면에서 해외경쟁사 대비 경쟁 우위에 있습니다.
[연결대상 종속회사]□ 비철금속 제조 및 판매부문(대상회사 : Sun Metals Corporation Pty Ltd)
종속회사인 SMC의 사업내용은 비철금속 제조업으로서 지배회사인 고려아연㈜와 사업내용이 동일하므로 지배회사의 내용을 참고하시기 바랍니다.
□ 비철금속 수출입 부문(대상회사 : 케이지트레이딩㈜)

아연 및 연 시장은 지배회사인 고려아연㈜와 동일한 시장이므로 지배회사의 내용을 참고하시기 바랍니다. 알루미늄의 경우 전 세계 시장 규모는 2023년 2,298억 5천만 달러로 평가되었으며, 2032년까지 4,032억 9천만 달러 수준까지 성장할 것으로 예상됩니다. 알루미늄은 경량의 특성과 우수한 강도로 인해 자동차, 건설, 전기 응용 분야에 널리 사용되는 필수 원자재로, 글로벌 친환경 정책과 맞물려 재활용 혹은 2차 제품으로도 생산 및 가공이 가능하여 천연 자원과 에너지를 절약할 수 있는 원자재입니다.

종속회사인 케이지트레이딩㈜는 비철금속 수출입을 전문으로 하는 비철금속 종합상사로서 주요 품목인 아연 등이 세계시장에서 시장 경쟁적 상태임에도 불구하고, 고품질 상품의 안정적인 공급을 통해 수요를 창출하며 해외경쟁사들과 경쟁력 있게 거래하고 있습니다. 내수시장에서는 순수아연괴 및 다양한 합금아연괴를 시장의 니즈에 적합한 제품으로 개발하여 도급업체 및 Die-Casting 업체에 판매하고 있습니다.

□ 자원순환 사업 부문(대상회사 : 스틸싸이클㈜)
종속회사인 스틸싸이클㈜는 제품인 조산화아연(HZO)과 동소성품을 전량 고려아연㈜에 납품하고 있어 안정적인 판로를 확보한 상황입니다. 하지만 원료인 제강분진은 전기로를 사용하는 제강사들의 철강산업 경기에 민감한 산업 특성상, 국내 제강사 외에 해외에서 제강분진을 확보해야 하는 경쟁적인 시장입니다.
(대상회사 : Zinc Oxide Corporation Vietnam LLC)
종속회사인 ZOCV는 제품인 산화아연(IZO)을 대부분 스페인 및 베트남 세라믹 업체에 납품하고 있어 안정적인 판로를 확보한 상황입니다. 하지만 원료인 제강분진은 전기로를 사용하는 제강사들의 철강산업 경기에 민감한 산업 특성상 제강분진을 확보해야 하는 경쟁적인 시장입니다.
(대상회사 : Pedalpoint Holdings, LLC)
종속회사인 Pedalpoint의 제품인 E-scrap과 소성품은 수익성, 환경적 측면에서 정광보다 선호되고 있으며, 수요가 높아 판매가 안정적인 제품입니다. 하지만 제품에 대한 높은 수요만큼 원료인 E-Waste의 수요 또한 높기 때문에, 원료 조달 측면에서는 물량 확보를 위해서 다수의 OEM, 재활용업체 등과 거래를 이어가고 원료를 확보해야 하는 경쟁적인 시장입니다.
□ 2차전지 소재 생산, 판매부문(대상회사 : 켐코㈜)

(1) 국내외 시장여건

국내 황산니켈 생산 업체로는 우전GNF, 토리컴 등이 있으나 현재 켐코㈜의 생산량이 가장 앞서고 있습니다. 해외 시장의 경우 중국 기업의 생산량이 많으나 주로 내수로 소비되며, 그 외 주요 생산 업체로는 Norilsk, Terrafame, Coremax, Jenith, Mechema 등이 있습니다.(2) 시장점유율 및 경쟁요소종속회사인 켐코㈜는 2018년 황산니켈 공장 준공 이후 지속적인 증설로 연간 9.24만톤의 생산능력을 확보하고 있으며, 주요 전구체, 양극재, 배터리 및 OEM사에 안정적이고 지속적으로 황산니켈을 공급하고 있습니다.현재 켐코㈜는 올인원 니켈 제련소 건설을 추진하여 연간 20만 톤의 생산능력을 추가 확보할 계획입니다. 올인원 니켈 제련소에서는 니켈 중간재(MHP, MATTE) 및 블랙매스(Black Mass)를 활용한 황산니켈 생산이 가능하며, 이를 통해 원료 다각화 및 생산 안정성을 강화하고, 고객 요구에 유연하게 대응할 경쟁력을 확보하고자 합니다.

(대상회사 : 케이잼㈜)

(1) 국내외 시장여건

현재 국내 주요 전지박 업체로는 SK넥실리스, 롯데에너지머티리얼즈, 솔루스첨단소재 등이 있으며, 국외는 중국계 업체인 장춘, 누오더, 왓슨 등이 있습니다.전지박 시장은 연구/개발, 생산, 원재료 조달, 설비 등 다양한 측면에서 진입장벽이 높은 특성을 지닙니다. 특히 전지박을 얇게 만들수록 배터리가 경량화 되어 배터리 효율성을 높일 수 있는 만큼, 전지박을 균일한 품질로 길고 넓게 펴는 제조 기술력이 시장에서의 경쟁력으로 작용할 수 있습니다.

(2) 시장점유율 및 경쟁요소

종속회사인 케이잼㈜는 전지박 Capa 증설 및 해외 공장 진출, 고려아연의 원재료 수급안정성과 50년 제련기술을 바탕으로 국/내외 배터리 및 OEM 사에 전기자동차용 전지박을 공급하는 등 글로벌 전지박 시장에 진입할 예정입니다.

□ 광산개발 부문(대상회사 : KZMH, ICM Pachapaqui)
광산업은 제한된 자원을 확보하고 채굴하여 정광(Concentrate)이라는 제품으로 판매하는 산업의 특성상, 세계에 흩어져있는 광산 중에 품위가 높고 매장량이 풍부한 광산을 소유 및 투자하고, 잠재적 매장지역을 선점하여 탐사해야 하는 경쟁적인 산업 시장입니다. 특히 최근 들어 중국이 서부지역 개발 및 미래 자원시장선점을 위해 적극적으로 광산 지분 매입과 직접 운영비중을 높이는 등 그 영향력을 키워나가고 있기에 더욱 경쟁이 치열한 상황입니다.
[신규사업]

□ 미국 통합 비철금속 제련소 투자
미국은 핵심광물 수요의 상당 부분을 수입에 의존하고 있으며, 최근 핵심광물을 국가안보 자산으로 인식하고 중국 중심의 정ㆍ제련 의존도를 완화하기 위한 정책을 추진하고 있습니다. AI, 반도체, 이차전지, 신재생에너지, 방위산업 등 전략산업의 성장으로 핵심광물 수요는 지속적으로 증가하는 반면, 노후 제련소 폐쇄 및 환경규제 강화로 공급 제약은 지속될 것으로 전망됩니다. 미국 지질조사국(USGS) 및 국제에너지기구(IEA) 등의 전망 자료에 따르면, 2040년 미국 내 아연 및 동 수요는 공급을 크게 상회할 것으로 예상되고 있습니다. 본 프로젝트는 미국 정부의 자금 지원, 인허가 및 세제 혜택 등 정책적 지원을 기반으로 사업성이 강화된 사업으로, 미국 내 핵심광물 공급 부족 문제 완화에 기여할 것으로 기대됩니다.

[조직도]

조직도

2. 주주총회 목적사항별 기재사항

□ 정관의 변경

제1호 의안: 정관 일부 변경의 건(분리선출 감사위원 확대를 위한 정관 변경의 건)

가. 집중투표 배제를 위한 정관의 변경 또는 그 배제된 정관의 변경

변경전 내용
변경후 내용
변경의 목적

-
-
-

나. 그 외의 정관변경에 관한 건

변경전 내용
변경후 내용
변경의 목적

제34조의3 (감사위원회)

①~② (생략)

<신설>③~⑥
(생략)

제34조의3 (감사위원회)

①~② (현행과 같음)

③ 본 회사는 주주총회에서 이사를 선임한 후 선임된 이사 중에서 감사위원을 선임하여야 한다. 이 경우 감사위원회 위원 중 2명은 주주총회 결의로 다른 이사들과 분리하여 감사위원회 위원이 되는 이사로 선임하여야 한다.④~⑦
(생략)

- 개정 상법 반영하여 감사위원 분리선출 인원 상향(1명 → 2명) 반영

<신설>
부칙(분리선출 감사위원 확대 관련 경과조치) 제34조의3 제3항은 2026년 9월 9일 개최되는 회사의 임시주주총회에서 개정 안건이 승인되는 즉시 시행한다.

※ 기타 참고사항해당사항 없음

□ 이사의 선임

제2호 의안: 집중투표에 의한 이사 4인 선임의 건(유미개발㈜, (유)와이피씨, ㈜영풍, ㈜한국기업투자홀딩스 주주제안)

- 제2-1호 의안:
독립이사 이형규 선임의 건

- 제2-2호 의안:
독립이사 서은숙 선임의 건

- 제2-3호 의안:
독립이사 이준봉 선임의 건((유)와이피씨, ㈜영풍, ㈜한국기업투자홀딩스 주주제안)

- 제2-4호 의안:
독립이사 심혜섭 선임의 건((유)와이피씨, ㈜영풍, ㈜한국기업투자홀딩스 주주제안)

가. 후보자의 성명ㆍ생년월일ㆍ추천인ㆍ최대주주와의 관계ㆍ독립이사후보자 등 여부

후보자성명
생년월일
독립이사후보자여부
감사위원회 위원인이사 분리선출 여부
최대주주와의 관계
추천인

이형규
1955.10.29
독립이사
해당사항 없음
-
독립이사후보추천위원회

서은숙
1968.04.27
독립이사
해당사항 없음
-
독립이사후보추천위원회

이준봉
1963.02.04
독립이사
해당사항 없음
-
(유)와이피씨, ㈜영풍, ㈜한국기업투자홀딩스 주주제안

심혜섭
1979.07.24
독립이사
해당사항 없음
-
(유)와이피씨, ㈜영풍, ㈜한국기업투자홀딩스 주주제안

총 ( 4 ) 명

나. 후보자의 주된직업ㆍ세부경력ㆍ해당법인과의 최근3년간 거래내역

후보자성명
주된직업
세부경력
해당법인과의최근3년간 거래내역

기간
내용

이형규
한양대 법학전문대학원 명예교수
22~현21~현21~현15~1813~2112~2490~21
인천도시가스㈜ 독립이사한양대 법학전문대학원 명예교수법무법인 도하 고문한국거래소 증권분쟁조정위원회 위원한국상장회사협의회 자문위원국가인권위원회 인권침해조정위원회 위원한양대 법과대학 및 법학전문대학원 교수
해당사항 없음

서은숙
상명대 경영경제대학 경제금융학부 교수
25~현07~현26~현26~현19~2319~23
NH투자증권㈜ 독립이사상명대 경영경제대학 경제금융학부 교수부산항만공사 해외사업 리스크관리위원회 위원국방부 군인복지ㆍ연금기금 운용심의회 위원한국투자공사 운영위원신용보증기금 자산운용위원회 위원
해당사항 없음

이준봉
성균관대 법학전문대학원 교수
22~현07~현20~2118~19
조세심판원 비상임심판관성균관대 법학전문대학원 교수국제조세협회 이사장한국세법학회 회장
해당사항 없음

심혜섭
심혜섭 법률사무소 변호사
26~현17~현23~2615~17
㈜백금T&A 독립이사심혜섭 법률사무소 변호사㈜남양유업 감사법무법인 담우 변호사
해당사항 없음

다. 후보자의 체납사실 여부ㆍ부실기업 경영진 여부ㆍ법령상 결격 사유 유무

후보자성명
체납사실 여부
부실기업 경영진 여부
법령상 결격 사유 유무

이형규
없음
해당사항 없음
결격사유 없음

서은숙
없음
해당사항 없음
결격사유 없음

이준봉
없음
해당사항 없음
결격사유 없음

심혜섭
없음
해당사항 없음
결격사유 없음

라. 후보자의 직무수행계획(독립이사 선임의 경우에 한함)

- 이형규 후보자 직무수행 계획서

본 후보자는 한양대학교 법학전문대학원 교수(상법 및 자본시장법) 및 법학전문대학원 원장을 역임한 법률 전문가로서, 법무법인 도하 고문, 법무부 법령해석위원 및 변호사시험관리위원뿐만 아니라 한국거래소 증권분쟁조정위원, 한국상장회사협의회 자문위원 등을 역임하는 등 법률 분야에서 전문성을 쌓아 왔습니다. 이러한 전문 지식과 풍부한 경험을 바탕으로 이사회의 투명한 의사결정이 이루어지도록 독립이사로서의 직무를 충실히 수행하겠습니다.또한 최근 ESG에 대한 관심과 책임이 높아지고 있는 상황에서, 한국기업지배구조위원회(현 한국ESG연구원) 위원으로 활동한 경험과 ESG 경영에 대한 높은 이해도를 바탕으로 고려아연의 지속가능경영 정책 수립에 일조하겠습니다. 특히 고려아연이 ESG 분야의 선도기업이 될 수 있도록 학계와 해외의 다양한 ESG 정책 관련 의견을 이사회에 전달하겠습니다.본 후보자는 선관주의의무와 충실의무, 보고의무, 감시의무, 상호 업무집행 감시의무, 경업금지의무, 자기거래 금지의무, 기업비밀 준수의무 등 상법상 독립이사의 의무를 인지하고 있으며, 이를 엄수하겠습니다.

- 서은숙 후보자 직무수행 계획서

1. 중장기 경영전략 및 투자 의사결정 지원

경제학 및 금융 전문가로서 글로벌 산업 환경, 원자재 가격, 환율, 금리 등 대외 환경의 변화와 신사업 및 대규모 투자계획의 전략적 적합성을 면밀히 검토하겠습니다. 다양한 시나리오와 재무적 타당성을 바탕으로 합리적인 의사결정을 지원하고, 기업의 지속적인 성장과 기업가치 제고에 기여하겠습니다.2. 재무건전성, ESG 및 위험관리 강화

자본 배분의 효율성과 재무건전성을 점검하고, ESG 및 환경ㆍ안전 경영이 실질적인 성과로 이어질 수 있도록 감독하겠습니다. 또한 공급망, 환율, 원자재, 해외사업 등 주요 리스크에 대한 예방 중심의 내부통제 및 위험관리 체계가 효과적으로 운영될 수 있도록 지원하겠습니다.3. 독립적이고 전문적인 이사회 활동

독립적인 시각에서 주요 안건의 필요성, 재무적 영향, 위험요인 및 이해상충 여부를 객관적으로 검토하겠습니다. 데이터와 전문성에 기반한 건설적인 의견과 대안을 제시하여 이사회의 견제와 균형 기능을 강화하고, 의사결정의 품질을 높이겠습니다.4. 주주가치 및 자본시장 신뢰 제고

특정 이해관계자가 아닌 전체 주주의 이익을 최우선으로 고려하여 공정하고 투명한 의사결정이 이루어질 수 있도록 하겠습니다. 충실의무와 독립성을 바탕으로 장기적인 주주가치 제고와 기업지배구조 개선, 자본시장 및 이해관계자의 신뢰 확보에 기여하겠습니다.

- 이준봉 후보자 직무수행 계획서

세계 최고의 종합비철금속 제련업체인 고려아연의 기업 거버넌스를 글로벌 수준으로 고도화하고, 이사회와 감사위원회의 독립적 감독 기능 확립에 기여함으로써 독립이사로서의 역할과 책무를 다하겠습니다.본 후보자는 성균관대학교 법학전문대학원 교수로서 조세법, 기업회계 및 기업금융 분야를 연구ㆍ교육하고 있으며, 법학박사, 경영학박사 및 회계학 석사 학위를 보유한 법률ㆍ회계 융합 전문가입니다. 또한 변호사 실무 경험과 STX조선 독립이사, 국세청 국세심사위원, 기획재정부 세제발전심의위원, 조세심판원 비상임심판관 등의 활동을 통해 기업 경영, 이사회 운영, 감사 및 감독 기능에 관한 전문성과 실무 경험을 축적해 왔습니다.

본 후보자는 독립이사에게 요구되는 책임과 의무를 명확히 이해하고, 회사 경영진이나 특정 주주의 이해관계가 아니라 고려아연과 전체 주주의 장기적 이익을 기준으로 독립적이고 객관적으로 판단하겠습니다. 특히 대규모 투자, 자본 배분, 내부거래, 재무 및 자금조달 등 주요 경영 의사결정에 대해 법률적ㆍ세무적ㆍ재무적 타당성을 면밀히 검토하고, 회사의 장기적 기업가치와 주주가치 제고에 부합하는 의견을 제시하겠습니다.또한 회계학 및 조세법 분야의 전문성을 바탕으로 내부회계관리제도와 내부통제 체계가 실효성 있게 운영되는지 점검하고, 재무제표의 신뢰성, 회계처리의 적정성, 법률ㆍ재무ㆍ조세 관련 위험요인을 선제적으로 검토하겠습니다. 필요한 경우 경영진 또는 다수의 의견과 다른 의견도 적극적으로 개진하여 이사회가 충분한 검토와 토론을 거쳐 합리적인 결정을 내릴 수 있도록 기여하겠습니다.선관주의의무, 충실의무, 보고의무, 감시의무, 경업금지의무, 자기거래 금지의무, 기업비밀 준수의무 등 상법상 독립이사의 의무를 충분히 인지하고 이를 엄수하겠습니다. 나아가 법률ㆍ회계ㆍ조세 분야의 전문성과 실무 및 학문적 경험을 바탕으로 고려아연의 건전한 지배구조 확립, 주주가치 제고 및 장기적 기업가치 향상에 기여하겠습니다.

- 심혜섭 후보자 직무수행 계획서

세계 최고의 종합비철금속 제련업체인 고려아연의 기업 거버넌스를 바로 세우고, 독립적인 업무집행 감독 기능이 충실하게 이행되는 이사회를 확립하기 위하여 독립이사로서의 역할과 책무를 다하겠습니다.본 후보자는 현재 변호사 심혜섭 법률사무소에서 변호사로 재직하고 있습니다. 또한 법무법인 세종 등에서 변호사로 근무하며 기업법무 전반에 관한 풍부한 실무 경험을 쌓았고, ㈜남양유업 상근감사를 역임하며 상장회사 이사회 운영, 기업 거버넌스, 내부통제 및 경영진에 대한 감시ㆍ감독 업무와 관련한 경험을 축적하였습니다. 아울러 독립적이고 전문적인 검토 결과에 따라 필요한 경우 회사 또는 경영진과 소통하여 실질적인 변화를 이끌어 냈습니다.정확한 법률 지식과 풍부한 실무 경험을 바탕으로 고려아연이 올바른 의사결정 구조를 확립하고 상장회사로서 일반주주를 보호할 수 있도록 노력하겠습니다. 또한 이사회가 모든 주주의 이익을 위하여 선관주의의무와 충실의무를 다하고 이해상충을 방지하도록 감시하겠습니다. 독립적인 이사회가 회사의 임직원들과 유기적으로 협업할 수 있도록 다양한 의견을 제시함으로써 고려아연이 실질적인 가치를 창출하는 기업으로 확고히 자리매김할 수 있도록 독립이사로서의 역할을 충실히 수행하겠습니다.모든 안건을 면밀히 검토하여 의사결정 과정에 적극적으로 참여하고, 특정 이해관계를 대변하지 않으며 전체 주주의 이익을 위하여 직무를 수행하겠습니다.

마. 후보자에 대한 이사회의 추천 사유

- 이형규 후보자

이형규 후보자는 한양대학교 법학 전문대학원 교수 및 법학전문대학원장 뿐만 아니라 한국거래소 증권분쟁조정위원, 한국상장회사협의회 자문위원, 한국지배구조위원회 위원 등 기업 관련 법률 분야에서 쌓은 전문성을 바탕으로 회사에 전문적인 조언을 제공하고 회사의 지속가능한 성장 및 경쟁력 강화에 기여할 것으로 기대되어 독립이사로 추천함.

- 서은숙 후보자

서은숙 후보자는 상명대학교 경제금융학부 교수이자 한국투자공사(KIC) 운영위원, 기획재정부 공공자금관리기금운용위원회 위원 등 연기금 및 자산운용 관련 정부위원회 경력과 금융지주, 증권사 독립이사 경험을 보유하고 있어, 회사에 객관적인 판단과 함께 건설적인 조언을 제시할 수 있을 것으로 기대하며, 향후에도 회사의 장기 성장과 주주가치 제고에 기여할 수 있을것으로 판단하여 독립이사로 추천함.

- 이준봉 후보자

주주제안에 의한 후보자에 해당하여, 이사회의 추천사유는 기재를 생략함.

- 심혜섭 후보자

주주제안에 의한 후보자에 해당하여, 이사회의 추천사유는 기재를 생략함.

확인서

확인서_이형규

확인서_서은숙

확인서_이준봉

확인서_심혜섭

※ 기타 참고사항

해당사항 없음

□ 감사위원회 위원의 선임

제3호 의안: 감사위원회 위원이 되는 독립이사 선임의 건

- 제3-1호 의안:
감사위원회 위원이 되는 독립이사 백인규 선임의 건

- 제3-2호 의안:
감사위원회 위원이 되는 독립이사 박유경 선임의 건((유)와이피씨, ㈜영풍, ㈜한국기업투자홀딩스 주주제안)

※ '제3-1호' 및 '제3-2호' 의안은 일괄표결 후 보통결의요건 충족 의안이 복수일 경우 다득표 의안이 가결된 것으로 함

가. 후보자의 성명ㆍ생년월일ㆍ추천인ㆍ최대주주와의 관계ㆍ독립이사후보자 등 여부

후보자성명
생년월일
독립이사후보자여부
감사위원회 위원인이사 분리선출 여부
최대주주와의 관계
추천인

백인규
1968.02.13
독립이사
분리선출
-
독립이사후보추천위원회

박유경
1969.03.10
독립이사
분리선출
-
(유)와이피씨, ㈜영풍, ㈜한국기업투자홀딩스 주주제안

총 ( 2 ) 명

나. 후보자의 주된직업ㆍ세부경력ㆍ해당법인과의 최근3년간 거래내역

후보자성명
주된직업
세부경력
해당법인과의최근3년간 거래내역

기간
내용

백인규
단국대 데이터지식서비스공학과산학협력교수
26~현25~현21~2620-2496-20
세진회계법인 회계ㆍ재무 자문단국대 데이터지식서비스공학과 산학협력교수한국 딜로이트 그룹 ESG센터장한국 딜로이트 그룹 이사회 의장한국 딜로이트 그룹 회계감사본부, M&A 재무자문본부
해당사항 없음

박유경
Tara Climate Foundation 사외이사,감사위원회 위원장
22~현09~25
Tara Climate Foundation 사외이사, 감사위원회 위원장APG Asset Management, Managing Director, 아태 지역 책임 투자 및 거버넌스 총괄
해당사항 없음

다. 후보자의 체납사실 여부ㆍ부실기업 경영진 여부ㆍ법령상 결격 사유 유무

후보자성명
체납사실 여부
부실기업 경영진 여부
법령상 결격 사유 유무

백인규
없음
해당사항 없음
결격사유 없음

박유경
없음
해당사항 없음
결격사유 없음

라. 후보자의 직무수행계획(독립이사 선임의 경우에 한함)

- 백인규 후보자 직무수행 계획서

1. 전문성에 기반한 실질적 감독

한국 및 미국 공인회계사로서 딜로이트에서 30년간 쌓아 온 회계감사와 재무자문 경험 및 ESG센터장으로서의 경험을 바탕으로, 이사회와 산하 위원회의 안건을 면밀히 검토하고 재무보고의 신뢰성과 내부통제의 실효성 제고에 기여하겠습니다.2. 글로벌 사업 및 M&A 리스크 검토

삼성전자, CJ CGV, 효성 등과 관련한 대규모 해외 M&A 실사 및 자문 경험을 바탕으로, 해외 투자와 신규 사업 추진 시 재무적 타당성과 리스크를 균형 있게 검토하여 합리적인 의사결정을 지원하겠습니다.

3. 독립적이고 소신 있는 직무 수행

특정 이해관계로부터 독립된 위치에서 객관적인 판단과 소신 있는 의견을 개진함으로써 이사회의 견제와 균형 기능이 실질적으로 작동할 수 있도록 하겠습니다.

4. 성실한 참여와 윤리ㆍ준법경영 실천

이사회 및 위원회 활동에 성실히 참여하고 안건을 사전에 충분히 검토하며, 윤리ㆍ준법경영 원칙을 철저히 준수하여 주주 및 이해관계자의 신뢰 제고에 기여하겠습니다.

- 박유경 후보자 직무수행 계획서

세계 최고의 종합비철금속 제련업체인 고려아연의 기업 거버넌스를 바로 세우고, 독립적인 업무집행 감독 기능이 충실하게 이행되는 이사회를 확립하기 위하여 독립이사로서의 역할과 책무를 다하겠습니다.본 후보자는 Citi Global Markets 등 글로벌 투자은행에서 증권ㆍ기업분석 업무를 수행하고, APG Asset Management에서 약 17년간 아시아ㆍ태평양 지역 책임투자 및 기업지배구조 부문을 총괄하며 기업가치 제고, 주주권 보호, ESG 및 지배구조 개선 활동을 담당해 왔습니다. 또한 Tara Climate Foundation 감사위원장, 국민연금공단 ESG위원회 위원, 한국 스튜어드십 코드 제정위원회 위원, 아시아 기업지배구조협회 한국 워킹그룹 의장 등으로 축적한 거버넌스 경험을 바탕으로, 고려아연 이사회 및 이사회 내 위원회에서 회사와 전체 주주 및 다양한 이해관계자에게 중장기적으로 이익이 되는 의사결정이 이루어지도록 기여하겠습니다.본 후보자는 독립이사에게 요구되는 책임과 의무를 정확하게 이해하고 있고, 따라서 이사회 및 경영진으로부터 독립적인 의사결정을 할 것입니다. 그리고 투명한 의사개진과 끊임없는 역량강화를 통해 맡은 바 직무를 충실하게 수행하여 고객과 주주를 위해 고려아연이 추구하는 '친환경 핵심광물 글로벌 플랫폼으로 도약'이라는 비전 실현에 기여하겠습니다.선관주의와 충실의무, 보고의무, 감시의무, 상호 업무집행 감시의무, 경업금지의무, 자기거래 금지의무, 기업비밀 준수의무 등 상법상 독립이사의 의무를 충분히 인지하고 있으며 이를 엄수할 것입니다. 나아가 감사위원회와 이사회가 독립성, 전문성, 윤리성, 책임성, 업무충실성을 바탕으로 회사의 지속가능한 성장과 전체 주주의 이익에 부합하는 결정을 내릴 수 있도록 최선을 다하겠습니다.

마. 후보자에 대한 이사회의 추천 사유- 백인규 후보자

백인규 후보자는 한국 및 미국 공인회계사로서 딜로이트에서 30년간 회계감사 및 재무자문을 수행하고 ESG센터장을 역임하는 등 회계ㆍ재무 분야의 전문성과 풍부한 실무 경험을 보유하고 있음. 회계감사, 재무자문 및 내부통제 분야에서 축적한 전문성을 바탕으로 회사의 주요 경영 현안과 내부통제 및 리스크 관리에 대해 객관적이고 균형 있는 판단을 제공할 것으로 기대되며, 독립적인 시각과 전문성을 바탕으로 감사위원회의 감독 기능을 충실히 수행하여 회사의 지속가능한 성장과 주주가치 제고에 기여할 것으로 판단되어 감사위원회 위원이 되는 독립이사 후보자로 추천함.

- 박유경 후보자

주주제안에 의한 후보자에 해당하여, 이사회의 추천사유는 기재를 생략함.

확인서

확인서_백인규

확인서_박유경

※ 기타 참고사항해당사항 없음

IV. 사업보고서 및 감사보고서 첨부

가. 제출 개요

제출(예정)일
사업보고서 등 통지 등 방식

2026.06.01
1주전 회사 홈페이지 게재

※ 상기 사항은 임시주주총회일을 기준으로 가장 최근에 공시한 사업보고서를 기준으로 작성

나. 사업보고서 및 감사보고서 첨부

당사의 최근 사업보고서 및 감사보고서는 금융감독원 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr)에 공시하였으니 참조하시기 바랍니다.

※ 참고사항

▶ 전자투표 및 전자위임장에 의한 의결권 행사당사는 상법 제368조의4에 따른 전자투표제도와 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제160조 제5호에 따른 전자위임장 권유제도를 이사회에서 결의하여 제46기 정기주주총회부터 운영 중이며, 이 제도의 관리업무를 한국예탁결제원에 위탁하였습니다. 주주님들께서는 아래에서 정한 방법에 따라 주주총회에 참석하지 아니하고 전자투표방식으로 의결권을 행사하시거나, 전자위임장을 수여하실 수 있습니다.

1) 전자투표 및 전자위임장권유관리 시스템 - 인터넷 주소:「https://evote.ksd.or.kr」 - 모바일 주소:「https://evote.ksd.or.kr/m」

2) 전자투표 행사 및 전자위임장 수여 기간

- 2026년 8월 30일 오전 9시 - 2026년 9월 8일 오후 5시

- 기간 중에는 24시간 이용 가능 (단, 마지막 날은 오후 5시까지만 가능)

3) 시스템에서 인증서를 이용하여 주주 본인 확인 후 의안별 전자투표 행사 또는 전자위임장 수여

- 주주확인용 인증서의 종류: 공동인증서 및 민간인증서 (한국예탁결제원 전자투표시스템인 K-VOTE에서 사용 가능한 인증서 한정) 4) 수정동의안 처리: 주주총회에서 상정된 의안에 관하여 수정동의가 제출되는 경우 기권으로 처리▶ 기타

가. 기타 긴급상황 발생 등 불가피하게 주주총회 일시, 장소 등을 변경하는 경우, 이 내용을 금융감독원 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr) 및 회사 홈페이지(https://www.koreazinc.co.kr)를 통해 공지할 예정이오니 참고하시기 바랍니다. 나. 원활한 진행을 위하여 진행요원 이외 주주들의 총회장 입장은 주주총회 당일 오전 9시부터 진행할 예정입니다. 다.
당사는 주주총회의 효율적인 운영을 위하여 참석 주주 전원에게 모바일 애플리케이션을 통한 현장 전자표결 기능을 제공하며, 각 안건별 심의가 종료되면
모바일 애플리케이션을 통해
해당 안건에 대하여 표결할 수 있습니다. 다만,
주주가
현장 전자표결을 원하지
않거나
다수의 주주로부터 의결권을 위임받아 참석한 대리인인 경우 등 전자표결이 곤란한
경우에는
기존과 같이
투표용지를 이용하여
표결
할 수 있습니다.