진양폴리우레탄 — [발행조건확정]증권신고서(지분증권) (20260108)
제출인: 진양폴리우레탄

증권신고서(지분증권)
6.1
진양폴리우레탄(주)

증권발행조건확정

금융위원회 귀중
2026년 01월 08일

회 사 명 :
진양폴리우레탄 주식회사

대 표 이 사 :
최 재 호

본 점 소 재 지 :
경기도 평택시 세교산단로 85

(전 화) 031-657-2545

(홈페이지) http://www.chinyangpoly.kr

작 성 책 임 자 :
(직 책) 부장 (성 명) 박원왕

(전 화) 031-657-2545

1. 정정대상 신고서의 최초제출일 : 2025년 11월 28일

2. 모집 또는 매출 증권의 종류 : 기명식 보통주 6,700,000주

3. 모집 또는 매출금액 : 13,936,000,000원

4. 정정사유 : 1차 발행가액 확정에 따른 정정

5. 정정사항

항 목
정 정 전
정 정 후

- 단순 오타 및 표현 수정 등은 별도의 색깔표시 및 정오표 기입 없이 정정하였습니다.- 요약정보에는 본문의 정정사항을 반영하였으며, 정오표를 별도로 기재하지 않았습니다.- 금번 정정사항은 1차 발행가액 확정에 따른 기재정정으로, 정정사항 확인의 편의를 위해 정정사항은
'굵은 초록색 글씨체'
를 사용하여 기재하였습니다.

공통사항
주당 모집(매출)가액: 2,860원모집(매출)총액: 19,162,000,000원

주당 모집(매출)가액:
2,080원

모집(매출)총액:
13,936,000,000원

요약정보 - 2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
(주1) 정정 전
(주1) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 1. 공모개요
(주2) 정정 전
(주2) 정정 후

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항
(주3) 정정 전
(주3) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - III. 투자위험요소

2. 회사위험 - 사. 최대주주 지분율 변동 및 지분 희석 관련 위험
(주4) 정정 전
(주4) 정정 후

2. 회사위험 - 아. 설비투자 관련 위험
(주5) 정정 전
(주5) 정정 후

3. 기타위험 - 가. 금융감독기관의 관리감독기준 강화에 따른 일정 지연 위험
(주6) 정정 전
(주6) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - V. 자금의 사용목적
(주7) 정정 전
(주7) 정정 후

(주1) 정정 전

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

(단위 : 원, 주)

증권의종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출)방법

보통주
6,700,000
500
2,860
19,162,000,000
주주배정후 실권주 일반공모

인수(주선) 여부
지분증권 등 상장을 위한 공모여부

인수
아니오
해당없음
해당없음

인수(주선)인
증권의종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
신한투자증권
보통주
6,700,000
19,162,000,000
인수수수료 : 모집총액의 0.70%
잔액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2026년 03월 16일 ~ 2026년 03월 17일
2026년 03월 24일
2026년 03월 18일
2026년 03월 24일
2026년 01월 12일

청약이 금지되는 공매도 거래 기간

시작일
종료일

2025년 11월 29일
2026년 03월 11일

자금의 사용목적

구 분
금 액

시설자금
19,162,000,000

발행제비용
165,910,660

신주인수권에 관한 사항

행사대상증권
행사가격
행사기간

-
-
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

일반청약자 환매청구권

부여사유
행사가능 투자자
부여수량
행사기간
행사가격

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
주요사항보고서(유상증자결정)-2025.11.28

【기 타】
1) 금번 진양폴리우레탄 주식회사 주주배정후 실권주 일반공모 유상증자의 대표주관회사는 신한투자증권(주)입니다.2) 금번 유상증자는 잔액인수방식에 의한 것입니다. 대표주관회사는 주주배정후 실권주 일반공모 후 최종실권주를 잔액인수하게 되며, 인수방법 및 인수대가에 대한 자세한 내용은 '제1부 Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반 사항 - 5. 인수 등에 관한 사항'을 참고하여 주시기 바랍니다.3) 상기 모집가액은 예정 발행가액이며, 확정 발행가액은 구주주 청약 개시일로부터 제3거래일 전(2026년 03월 11일)에 결정될 예정입니다.4) 상기 청약기일은 구주주 청약 일정이며, 일반공모 청약은 2026년 03월 19일과 2026년 03월 20일(2영업일)입니다. 일반공모청약공고는 2026년 03월 18일에 발행회사, 대표주관회사의 인터넷 홈페이지에 공고할 예정입니다.5) 일반공모 청약은 대표주관회사인 신한투자증권(주)의 본·지점, 홈페이지 및 HTS, MTS에서 가능합니다. 단, 대표주관회사는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제2항제7호에 의거 고위험고수익투자신탁등 및 일반청약자에 대하여 배정하여야 할 주식이 50,000주 이하(액면가 500원 기준)이거나, 배정할 주식의 공모금액이 1억원 이하인 경우에는 고위험고수익투자신탁등 및 일반청약자에게 배정하지 아니하고 대표주관회사가 자기계산으로 인수할 수 있습니다.6) 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제180조의4 및 동법 시행령 제208조의4제1항에 의거, 2025년 11월 29일부터 2026년 03월 11일까지 당사의 주식을 공매도 하거나 공매도 주문을위탁한 자는 금번 모집(매출)에 청약할 수 없으며, 이를 위반하여 주식을 취득할 경우 동법 제429조의3제2항에 따라 과징금이 부과될 수 있습니다. 다만, 모집(매출)가액의 공정한 가격형성을 저해하지 않는 경우로서 동법 시행령 제208조의4제2항 및 「금융투자업규정」 제6-34조에 해당할 경우에는 예외적으로 주식 취득이 허용됩니다.7) 금융감독원에서 본 공시서류를 심사하는 과정에서 주요사항의 변동으로 인한 기재 내용의 정정 등으로 동 증권신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다.8) 증권신고서의 효력 발생은 본 증권신고서의 기재사항이 진실또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.9) 발행제비용은 당사 보유자금으로 지급할 예정입니다.

(주1) 정정 후2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

(단위 : 원, 주)

증권의종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출)방법

보통주
6,700,000
500
2,080
13,936,000,000
주주배정후 실권주 일반공모

인수(주선) 여부
지분증권 등 상장을 위한 공모여부

인수
아니오
해당없음
해당없음

인수(주선)인
증권의종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
신한투자증권
보통주
6,700,000
13,936,000,000
인수수수료 : 모집총액의 0.70%
잔액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2026년 03월 16일 ~ 2026년 03월 17일
2026년 03월 24일
2026년 03월 18일
2026년 03월 24일
2026년 01월 12일

청약이 금지되는 공매도 거래 기간

시작일
종료일

2025년 11월 29일
2026년 03월 11일

자금의 사용목적

구 분
금 액

시설자금
13,936,000,000

발행제비용
127,127,980

신주인수권에 관한 사항

행사대상증권
행사가격
행사기간

-
-
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

일반청약자 환매청구권

부여사유
행사가능 투자자
부여수량
행사기간
행사가격

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】

[기재정정]주요사항보고서(유상증자결정)-2026.01.08

【기 타】
1) 금번 진양폴리우레탄 주식회사 주주배정후 실권주 일반공모 유상증자의 대표주관회사는 신한투자증권(주)입니다.2) 금번 유상증자는 잔액인수방식에 의한 것입니다. 대표주관회사는 주주배정후 실권주 일반공모 후 최종실권주를 잔액인수하게 되며, 인수방법 및 인수대가에 대한 자세한 내용은 '제1부 Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반 사항 - 5. 인수 등에 관한 사항'을 참고하여 주시기 바랍니다.3) 상기 모집가액은 예정 발행가액이며, 확정 발행가액은 구주주 청약 개시일로부터 제3거래일 전(2026년 03월 11일)에 결정될 예정입니다.4) 상기 청약기일은 구주주 청약 일정이며, 일반공모 청약은 2026년 03월 19일과 2026년 03월 20일(2영업일)입니다. 일반공모청약공고는 2026년 03월 18일에 발행회사, 대표주관회사의 인터넷 홈페이지에 공고할 예정입니다.5) 일반공모 청약은 대표주관회사인 신한투자증권(주)의 본·지점, 홈페이지 및 HTS, MTS에서 가능합니다. 단, 대표주관회사는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제2항제7호에 의거 고위험고수익투자신탁등 및 일반청약자에 대하여 배정하여야 할 주식이 50,000주 이하(액면가 500원 기준)이거나, 배정할 주식의 공모금액이 1억원 이하인 경우에는 고위험고수익투자신탁등 및 일반청약자에게 배정하지 아니하고 대표주관회사가 자기계산으로 인수할 수 있습니다.6) 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제180조의4 및 동법 시행령 제208조의4제1항에 의거, 2025년 11월 29일부터 2026년 03월 11일까지 당사의 주식을 공매도 하거나 공매도 주문을위탁한 자는 금번 모집(매출)에 청약할 수 없으며, 이를 위반하여 주식을 취득할 경우 동법 제429조의3제2항에 따라 과징금이 부과될 수 있습니다. 다만, 모집(매출)가액의 공정한 가격형성을 저해하지 않는 경우로서 동법 시행령 제208조의4제2항 및 「금융투자업규정」 제6-34조에 해당할 경우에는 예외적으로 주식 취득이 허용됩니다.7) 금융감독원에서 본 공시서류를 심사하는 과정에서 주요사항의 변동으로 인한 기재 내용의 정정 등으로 동 증권신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다.8) 증권신고서의 효력 발생은 본 증권신고서의 기재사항이 진실또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.9) 발행제비용은 당사 보유자금으로 지급할 예정입니다.

(주2) 정정 전

1. 공모개요

당사는 이사회 결의를 통하여 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제165조의6 제2항 제1호에 의거 신한투자증권(주)과 주주배정 후 실권주 일반공모에 대한 잔액인수 계약을 체결하고 사전에 그 실권주를 일반에 공모하기로 하여 기명식 보통주

6,700,000주를 주주배정 후 실권주 일반공모 방식으로 발행하기로 결정하였으며, 동 증권의 개요는 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주)

증권의 종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출) 방법

기명식보통주
6,700,000
500
2,860
19,162,000,000
주주배정 후 실권주 일반공모

주1) 최초 이사회 결의일: 2025년 11월 28일주2) 1주의 모집가액 및 모집총액은 예정 발행가액을 기준으로 한 예정금액이며, 확정되지 않은 금액입니다.

발행가액은 '증권의발행및공시등에관한규정' 제5-18조 (유상증자의 발행가액 결정)에 의거, 주주배정증자시 할인율 등이 자율화 되어 자유롭게 산정할 수 있으나, 시장혼란 우려 및 기존 관행 등으로 '(구)유가증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정' 제57조를 일부 준용하여 산정할 예정입니다.■ 예정발행가액의 산출근거이사회결의일 직전 거래일을 기산일로 하여 유가증권시장에서 성립된 거래대금을 거래량으로 가중산술평균한 1개월 가중산술평균주가와 1주일 가중산술평균주가 및 기산일 가중산술평균주가를 산술평균하여 산정한 가액과 기산일 가중산술평균주가 중 낮은 금액을 기준주가로 하여, 아래의 산식에 따라 결정하며 할인율은

25%를 적용합니다.(단, 호가단위 미만은 호가단위로 절상하며, 그 가액이 액면가액 미만인 경우 액면가액으로 합니다.)

기준주가 X 【 1 - 할인율(25%) 】

▶ 모집예정가액
=
----------------------------------------

1 + 【유상증자비율 X 할인율(25%)】

상기 방법에 따라 산정된 예정발행가액은 참고용이며, 구주주 청약일전 3거래일에 확정발행가액이 결정될 예정입니다.

[ 예정 발행가액 산정표]

기산일 : 2025년 11월 27일
(단위: 원, 주)

일수
일 자
종 가
거 래 량
거래금액

1
2025/11/27
4,445
15,667
69,781,750

2
2025/11/26
4,475
15,936
71,158,050

3
2025/11/25
4,415
27,899
124,094,978

4
2025/11/24
4,500
36,213
162,505,652

5
2025/11/21
4,520
31,640
143,168,907

6
2025/11/20
4,595
46,366
210,701,164

7
2025/11/19
4,410
27,102
119,898,418

8
2025/11/18
4,460
45,672
205,852,845

9
2025/11/17
4,495
38,689
172,300,300

10
2025/11/14
4,520
18,998
85,322,960

11
2025/11/13
4,465
28,059
126,441,220

12
2025/11/12
4,460
28,285
125,756,142

13
2025/11/11
4,425
21,762
96,196,720

14
2025/11/10
4,445
42,165
185,760,887

15
2025/11/07
4,490
54,885
246,370,345

16
2025/11/06
4,395
42,998
188,547,305

17
2025/11/05
4,330
81,876
346,140,963

18
2025/11/04
4,355
29,248
126,907,690

19
2025/11/03
4,340
154,745
675,002,241

20
2025/10/31
4,540
86,269
389,227,824

21
2025/10/30
4,330
56,813
247,827,974

22
2025/10/29
4,435
55,737
245,848,332

23
2025/10/28
4,415
77,276
338,167,644

1개월 가중산술평균(A)
4,419

1주일 가중산술평균(B)
4,481

기산일 종가(C)
4,454

A,B,C의 산술평균(D)
4,451
[(A)+(B)+(C)]/3

기준주가[Min(C,D)]
4,451
(C)와 (D)중 낮은 가액

할인율
25.00%

증자비율
67.00%

예정발행가액
2,860

기준주가 X (1- 할인율)
예정발행가 = ──────────── (1 + 증자비율 X 할인율)
(단, 호가단위 미만은 절상하며,
액면가 미만인 경우에는 액면가로 합니다.)

(주2) 정정 후

1. 공모개요

당사는 이사회 결의를 통하여 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제165조의6 제2항 제1호에 의거 신한투자증권(주)과 주주배정 후 실권주 일반공모에 대한 잔액인수 계약을 체결하고 사전에 그 실권주를 일반에 공모하기로 하여 기명식 보통주

6,700,000주를 주주배정 후 실권주 일반공모 방식으로 발행하기로 결정하였으며, 동 증권의 개요는 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주)

증권의 종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출) 방법

기명식보통주
6,700,000
500
2,080
13,936,000,000
주주배정 후 실권주 일반공모

주1) 최초 이사회 결의일: 2025년 11월 28일주2) 1주의 모집가액 및 모집총액은
1차 발행가액
을 기준으로 한 예정금액이며, 확정되지 않은 금액입니다.

발행가액은 '증권의발행및공시등에관한규정' 제5-18조 (유상증자의 발행가액 결정)에 의거, 주주배정증자시 할인율 등이 자율화 되어 자유롭게 산정할 수 있으나, 시장혼란 우려 및 기존 관행 등으로 '(구)유가증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정' 제57조를 일부 준용하여 산정할 예정입니다.■
1차 발행가액의 산출근거

신주배정기준일 전 제3거래일을 기산일로 하여 유가증권시장에서 성립된 거래대금을 거래량으로 가중산술평균한 1개월 가중산술평균주가와 1주일 가중산술평균주가 및 기산일 가중산술평균주가를 산술평균하여 산정한 가액과 기산일 가중산술평균주가 중 낮은 금액을 기준주가로 하여 아래의 산식에 따라 결정하며 할인율은 25%를 적용합니다.(단, 호가단위 미만은 호가단위로 절상하며, 그 가액이 액면가액 미만인 경우 액면가액으로 합니다.)

기준주가 X 【 1 - 할인율(25%) 】

▶
1차 발행가액

=
----------------------------------------

1 + 【유상증자비율 X 할인율(25%)】

[ 1차 발행가액 산정표]

기산일 : 2026년 01월 07일
(단위: 원, 주)

일수
일 자
종 가
거 래 량
거래금액

1
2026/01/07
3,240
134,038
433,522,087

2
2026/01/06
3,295
51,172
168,826,978

3
2026/01/05
3,260
236,528
782,624,793

4
2026/01/02
3,510
41,148
145,665,455

5
2025/12/30
3,545
49,885
175,937,247

6
2025/12/29
3,560
75,636
269,334,701

7
2025/12/26
3,700
80,921
297,398,050

8
2025/12/24
3,610
25,312
90,987,835

9
2025/12/23
3,605
15,276
54,759,664

10
2025/12/22
3,570
85,765
307,222,279

11
2025/12/19
3,610
57,303
207,724,117

12
2025/12/18
3,645
14,316
52,068,765

13
2025/12/17
3,730
87,417
319,292,085

14
2025/12/16
3,720
108,212
408,719,460

15
2025/12/15
3,900
58,262
228,203,206

16
2025/12/12
3,975
49,219
196,444,539

17
2025/12/11
4,060
35,968
145,297,695

18
2025/12/10
3,995
20,701
82,949,172

19
2025/12/09
4,030
74,682
300,093,678

20
2025/12/08
4,025
227,950
908,919,667

21

22

23

1개월 가중산술평균(A)
3,645.1

1주일 가중산술평균(B)
3,306.7

기산일 종가(C)
3,234.3

A,B,C의 산술평균(D)
3,395.4
[(A)+(B)+(C)]/3

기준주가[Min(C,D)]
3,234
(C)와 (D)중 낮은 가액

할인율
25.00%

증자비율
67.00%

예정발행가액
2,080

기준주가 X (1- 할인율)
예정발행가 = ──────────── (1 + 증자비율 X 할인율)
(단, 호가단위 미만은 절상하며,
액면가 미만인 경우에는 액면가로 합니다.)

(주3) 정정 전

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 모집 또는 매출조건

(단위: 주, 원)

항 목
내 용

모집 또는 매출주식의 수
6,700,000

주당 모집가액
예정가액
2,860

확정가액
-

모집총액
예정가액
19,162,000,000

확정가액
-

청 약 단 위

(1) "구주주"의 청약단위는 1주로 하며, 개인별 청약한도는 신주배정기준일 현재 주주명부에 기재된 소유주식 1주당 신주배정비율인 0.6700000000주를 곱하여 산정된 신주인수권 증서(단, 1주 미만은 절사)와 초과청약가능 주식수(보유하고 있는 신주인수권증서 1주당 0.2주를 곱하여 산정된 수, 단 1주 미만은 절사)를 합한 주식수입니다.(2) 일반청약자의 청약단위는 최소 청약단위 50주이며, 일반청약자의 청약한도는 "일반공모 배정분"의 100% 범위 내로 하며, 청약한도를 초과하는 부분에 대해서는 청약이 없는 것으로 봅니다.

구분

청약단위

100주 초과

500주 이하

50주 단위

500주 초과

1,000주 이하

100주 단위

1,000주 초과

5,000주 이하

500주 단위

5,000주 초과

10,000주 이하

1,000주 단위

10,000주 초과

50,000주 이하

5,000주 단위

50,000주 초과

100,000 주 이하

10,000주 단위

100,000주 초과

500,000주 이하

50,000주 단위

500,000주 초과

1,000,000주 이하

100,000주 단위

1,000,000주 초과시

500,000주 단위

청약기일
구주주
개시일
2026년 03월 16일

종료일
2026년 03월 17일

실권주 일반공모
개시일
2026년 03월 19일

종료일
2026년 03월 20일

청약증거금
구주주
청약금액의 100%

초 과 청 약
청약금액의 100%

일반모집 또는 매출
청약금액의 100%

납 입 기 일
2026년 03월 24일

배당기산일(결산일)
2026년 01월 01일

주1)
본 건 유상증자의 구주주 청약 후 발생하는 단수주 및 미청약주식은 대표주관회사인 신한투자증권(주)가 일반공모 청약을 진행합니다.

주2)
본 증권신고서는 금융감독원에서 심사하는 과정에서 정정요구 등 조치를 취할 수 있으며, 정정 요구 등에 따라 동 신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다. 본 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 유가증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 유가증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.

주3)
상기 일정은 유관기관과의 협의 과정에 의하여 변경될 수 있습니다.

(주3) 정정 후

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 모집 또는 매출조건

(단위: 주, 원)

항 목
내 용

모집 또는 매출주식의 수
6,700,000

주당 모집가액
예정가액
2,080

확정가액
-

모집총액
예정가액
13,936,000,000

확정가액
-

청 약 단 위

(1) "구주주"의 청약단위는 1주로 하며, 개인별 청약한도는 신주배정기준일 현재 주주명부에 기재된 소유주식 1주당 신주배정비율인 0.6700000000주를 곱하여 산정된 신주인수권 증서(단, 1주 미만은 절사)와 초과청약가능 주식수(보유하고 있는 신주인수권증서 1주당 0.2주를 곱하여 산정된 수, 단 1주 미만은 절사)를 합한 주식수입니다.(2) 일반청약자의 청약단위는 최소 청약단위 50주이며, 일반청약자의 청약한도는 "일반공모 배정분"의 100% 범위 내로 하며, 청약한도를 초과하는 부분에 대해서는 청약이 없는 것으로 봅니다.

구분

청약단위

100주 초과

500주 이하

50주 단위

500주 초과

1,000주 이하

100주 단위

1,000주 초과

5,000주 이하

500주 단위

5,000주 초과

10,000주 이하

1,000주 단위

10,000주 초과

50,000주 이하

5,000주 단위

50,000주 초과

100,000 주 이하

10,000주 단위

100,000주 초과

500,000주 이하

50,000주 단위

500,000주 초과

1,000,000주 이하

100,000주 단위

1,000,000주 초과시

500,000주 단위

청약기일
구주주
개시일
2026년 03월 16일

종료일
2026년 03월 17일

실권주 일반공모
개시일
2026년 03월 19일

종료일
2026년 03월 20일

청약증거금
구주주
청약금액의 100%

초 과 청 약
청약금액의 100%

일반모집 또는 매출
청약금액의 100%

납 입 기 일
2026년 03월 24일

배당기산일(결산일)
2026년 01월 01일

주1)
본 건 유상증자의 구주주 청약 후 발생하는 단수주 및 미청약주식은 대표주관회사인 신한투자증권(주)가 일반공모 청약을 진행합니다.

주2)
본 증권신고서는 금융감독원에서 심사하는 과정에서 정정요구 등 조치를 취할 수 있으며, 정정 요구 등에 따라 동 신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다. 본 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 유가증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 유가증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.

주3)
상기 일정은 유관기관과의 협의 과정에 의하여 변경될 수 있습니다.

(주4) 정정 전

향후 분기별 시설자금 투입 계획은 아래와 같습니다. 당사는 2025년 말 부터 공장이전시점인 2027년까지 건축 및 부대비용 46,511백만원, 설비투자비용 4,790백만원으로 총 51,300백만원을 투자할 예정입니다. 건축 및 부대비용은 공장건축비용 45,724백만원, 컨설팅비용 59백만원, 위험물인허가비용 56백만원, 업종변경비용 56백만원, 건축감리 및 적산비용 616백만원으로 구성되어 있습니다. 설비투자비용은 발포기 중도금 및 잔금 3,190백만원, 원료탱크 중도금 및 잔금 1,600백만원으로 구성되어 있습니다. 당사는 본건 유상증자 조달금액 19,162백만원을 통해 2026년 2분기 발생 예정 비용 14,247백만원을 지급하고, 잔여 금원으로는 2026년 3분기 발생예정 비용 1,382백만원 및 2026년 4분기 발생예정 비용 16,781백만원 중 3,533백만원을 비용 지급 도래시점에 따라 순차적으로 납부할 예정입니다.

[분기별 시설자금 투입 계획]

(단위: 백만원)

구분
2025년 말
2026년 1분기
2026년 2분기
2026년 3분기
2026년 4분기
2027년 이후
계

건물
4,896
11,199
13,847
179
16,381
8
46,511

건축설계
-
-
-
-
-
-
-

공장건축
4,830
11,020
13,693
-
16,181
-
45,724

토목 등
-
-
-
-
-
-
-

컨설팅
-
25
-
25
-
8
59

위험물 인허가
-
-
-
-
56
-
56

도시가스분담금
-
-
-
-
-
-
-

업종변경
56
-
-
-
-
-
56

건축감리, 적산
10
154
154
154
144
-
616

설비
400
2,387
400
1,203
400
-
4,790

발포기
-
2,387
-
803
-
-
3,190

원료탱크
400
-
400
400
400
-
1,600

가공설비
-
-
-
-
-
-
-

설비이설
-
-
-
-
-
-
-

합계
5,296
13,586
14,247
1,382
16,781
8
51,300

당사가 상기한 설비투자금액을 차입금 등 부채성으로 조달하는 경우 당사의 재무지표에 미치는 영향은 하기와 같습니다.

[자금조달 방법에 따른 주요 재무지표 차이]

(단위 : 백만원, %, %p)

(단위 : 천원)
2025년 3분기
본건 유상증자 완료 시
추가 부채성 조달 시

유동자산
10,428
10,428
10,428

비유동자산
63,135
63,135(▲19,162)
114,435(▲51,300)

자산총계
73,563
92,725(▲19,162)
124,863(▲51,300)

유동부채
14,236
14,236
14,236

비유동부채
27,738
27,738
59,876(▲32,138)

부채총계
41,974
41,974
74,112(▲32,138)

자본총계
31,590
50,752(▲19,162)
70,752(▲19,162)

유동비율
73.3%
73.3%
73.3%

부채비율
132.9%
82.7%(▼50.2%p)
146.0%(▲13.2%p)

총차입금
33,311
33,311
65,450(▲32,138)

순차입금
33,311
33,311
65,449(▲32,138)

차입금의존도
45.3%
35.9%(▼9.4%p)
52.4%(▲7.1%p)

순차입금의존도
45.3%
35.9%(▼9.4%p)
52.4%(▲7.1%p)

출처: 당사 제공

주1: 유상증자 및 부채성 조달금액 전액 설비투자자금으로 사용 시

당사의 향후 설비투자금액 조달에 있어 본건 유상증자를 진행한 후 당사의 부채비율은 2025년도 3분기말 대비 50.2%p 감소한 82.7%를 기록하며, 차입금 및 순차입금의존도는 9.4%p 감소한 35.9%를 기록하게 됩니다. 이후 당사 계획에 따른 잔여 설비투자금액을 부채성 조달로 진행하는 경우 당사의 부채비율은 2025년도 3분기말 대비 13.2%p 증가한 146.0%를 기록하며, 차입금 및 순차입금의존도는 7.1%p 증가한 52.4%를 기록하게 됩니다.

(주4) 정정 후

향후 분기별 시설자금 투입 계획은 아래와 같습니다. 당사는 2025년 말 부터 공장이전시점인 2027년까지 건축 및 부대비용 46,511백만원, 설비투자비용 4,790백만원으로 총 51,300백만원을 투자할 예정입니다. 건축 및 부대비용은 공장건축비용 45,724백만원, 컨설팅비용 59백만원, 위험물인허가비용 56백만원, 업종변경비용 56백만원, 건축감리 및 적산비용 616백만원으로 구성되어 있습니다. 설비투자비용은 발포기 중도금 및 잔금 3,190백만원, 원료탱크 중도금 및 잔금 1,600백만원으로 구성되어 있습니다.
당사는 본건 유상증자 조달금액 13,936백만원을 통해 2026년 2분기 발생 예정 비용 14,247백만원 중 13,936백만원을 지급할 예정입니다.

[분기별 시설자금 투입 계획]

(단위: 백만원)

구분
2025년 말
2026년 1분기
2026년 2분기
2026년 3분기
2026년 4분기
2027년 이후
계

건물
4,896
11,199
13,847
179
16,381
8
46,511

건축설계
-
-
-
-
-
-
-

공장건축
4,830
11,020
13,693
-
16,181
-
45,724

토목 등
-
-
-
-
-
-
-

컨설팅
-
25
-
25
-
8
59

위험물 인허가
-
-
-
-
56
-
56

도시가스분담금
-
-
-
-
-
-
-

업종변경
56
-
-
-
-
-
56

건축감리, 적산
10
154
154
154
144
-
616

설비
400
2,387
400
1,203
400
-
4,790

발포기
-
2,387
-
803
-
-
3,190

원료탱크
400
-
400
400
400
-
1,600

가공설비
-
-
-
-
-
-
-

설비이설
-
-
-
-
-
-
-

합계
5,296
13,586
14,247
1,382
16,781
8
51,300

당사가 상기한 설비투자금액을 차입금 등 부채성으로 조달하는 경우 당사의 재무지표에 미치는 영향은 하기와 같습니다.

[자금조달 방법에 따른 주요 재무지표 차이]

(단위 : 백만원, %, %p)

(단위 : 천원)
2025년 3분기
본건 유상증자 완료 시
추가 부채성 조달 시

유동자산
10,428
10,428
10,428

비유동자산
63,135
77,071(▲13,936)
114,435(▲51,300)

자산총계
73,563
87,449(▲13,936)
124,863(▲51,300)

유동부채
14,236
14,236
14,236

비유동부채
27,738
27,738
65,102(▲37,364)

부채총계
41,974
41,974
79,338(▲37,364)

자본총계
31,590
45,526(▲13,936)
45,526(▲13,936)

유동비율
73.3%
73.3%
73.3%

부채비율
132.9%
92.2%(▼40.7%p)
174.3%(▲41.4%p)

총차입금
33,311
33,311
70,676(▲37,365)

순차입금
33,311
33,311
70,675(▲37,364)

차입금의존도
45.3%
38.1%(▼7.2%p)
56.6%(▲11.3%p)

순차입금의존도
45.3%
38.1%(▼7.2%p)
56.6%(▲11.3%p)

출처: 당사 제공

주1: 유상증자 및 부채성 조달금액 전액 설비투자자금으로 사용 시

당사의 향후 설비투자금액 조달에 있어 본건 유상증자를 진행한 후 당사의 부채비율은 2025년도 3분기말 대비 40.7%p 감소한 92.2%를 기록하며, 차입금 및 순차입금의존도는 7.2%p 감소한 38.1%를 기록하게 됩니다. 이후 당사 계획에 따른 잔여 설비투자금액을 부채성 조달로 진행하는 경우 당사의 부채비율은 2025년도 3분기말 대비 41.4%p 증가한 174.3%를 기록하며, 차입금 및 순차입금의존도는 11.3%p 증가한 56.6%를 기록하게 됩니다.

(주5) 정정 전

향후 분기별 시설자금 투입 계획은 아래와 같습니다. 당사는 2025년 말 부터 공장이전시점인 2027년까지 건축 및 부대비용 46,511백만원, 설비투자비용 4,790백만원으로 총 51,300백만원을 투자할 예정입니다. 건축 및 부대비용은 공장건축비용 45,724백만원, 컨설팅비용 59백만원, 위험물인허가비용 56백만원, 업종변경비용 56백만원, 건축감리 및 적산비용 616백만원으로 구성되어 있습니다. 설비투자비용은 발포기 중도금 및 잔금 3,190백만원, 원료탱크 중도금 및 잔금 1,600백만원으로 구성되어 있습니다. 당사는 본건 유상증자 조달금액 19,162백만원을 통해 2026년 2분기 발생 예정 비용 14,247백만원을 지급하고, 잔여 금원으로는 2026년 3분기 발생예정 비용 1,382백만원 및 2026년 4분기 발생예정 비용 16,781백만원 중 3,533백만원을 비용 지급 도래시점에 따라 순차적으로 납부할 예정입니다.
(주5) 정정 후
향후 분기별 시설자금 투입 계획은 아래와 같습니다. 당사는 2025년 말 부터 공장이전시점인 2027년까지 건축 및 부대비용 46,511백만원, 설비투자비용 4,790백만원으로 총 51,300백만원을 투자할 예정입니다. 건축 및 부대비용은 공장건축비용 45,724백만원, 컨설팅비용 59백만원, 위험물인허가비용 56백만원, 업종변경비용 56백만원, 건축감리 및 적산비용 616백만원으로 구성되어 있습니다. 설비투자비용은 발포기 중도금 및 잔금 3,190백만원, 원료탱크 중도금 및 잔금 1,600백만원으로 구성되어 있습니다.
당사는 본건 유상증자 조달금액 13,936백만원을 통해 2026년 2분기 발생 예정 비용 14,247백만원 중 13,936백만원을 지급할 예정입니다.
(주6) 정정 전

향후 분기별 시설자금 투입 계획은 아래와 같습니다. 당사는 2025년 말 및 2026년 중 건축 및 부대비용 46,511백만원, 설비투자비용 4,790백만원으로 총 51,300백만원을 투자할 예정입니다. 건축 및 부대비용은 공장건축비용 45,724백만원, 컨설팅비용 59백만원, 위험물인허가비용 56백만원, 업종변경비용 56백만원, 건축감리 및 적산비용 616백만원으로 구성되어 있습니다. 설비투자비용은 발포기 중도금 및 잔금 3,190백만원, 원료탱크 중도금 및 잔금 1,600백만원으로 구성되어 있습니다. 당사는 본건 유상증자 조달금액 19,162백만원을 통해 2026년 2분기 발생 예정 비용 14,247백만원을 지급하고, 잔여 금원으로는 2026년 3분기 발생예정 비용 1,382백만원 및 2026년 4분기 발생예정 비용 16,781백만원 중 3,533백만원을 비용 지급 도래시점에 따라 순차적으로 납부할 예정입니다.

[분기별 시설자금 투입 계획]

(단위: 백만원)

구분
2025년 말
2026년 1분기
2026년 2분기
2026년 3분기
2026년 4분기
2027년 이후
계

건물
4,896
11,199
13,847
179
16,381
8
46,511

건축설계
-
-
-
-
-
-
-

공장건축
4,830
11,020
13,693
-
16,181
-
45,724

토목 등
-
-
-
-
-
-
-

컨설팅
-
25
-
25
-
8
59

위험물 인허가
-
-
-
-
56
-
56

도시가스분담금
-
-
-
-
-
-
-

업종변경
56
-
-
-
-
-
56

건축감리, 적산
10
154
154
154
144
-
616

설비
400
2,387
400
1,203
400
-
4,790

발포기
-
2,387
-
803
-
-
3,190

원료탱크
400
-
400
400
400
-
1,600

가공설비
-
-
-
-
-
-
-

설비이설
-
-
-
-
-
-
-

합계
5,296
13,586
14,247
1,382
16,781
8
51,300

당사는 상기한 설비투자금액을 차입금 등 부채성으로 조달하는 경우 당사의 재무지표에 미치는 영향을 분석하였습니다. 2025년 3분기말 기준 당사의 잔여 투자금액은 513억원이며, 해당 금액을 전액 부채성으로 조달하는 경우 당사의 재무지표에 미치는 영향은 하기와 같습니다.

[자금조달 방법에 따른 주요 재무지표 차이]

(단위 : 백만원, %, %p)

(단위 : 천원)
2025년 3분기
유상증자 및부채성 조달
전액 부채성 조달

유동자산
10,428
10,428
10,428

비유동자산
63,135
114,435(▲51,300)
114,435(▲51,300)

자산총계
73,563
124,863(▲51,300)
124,863(▲51,300)

유동부채
14,236
14,236
14,236

비유동부채
27,738
59,876(▲32,138)
79,038(▲51,300)

부채총계
41,974
74,112(▲32,138)
93,274(▲51,300)

자본총계
31,590
70,752(▲19,162)
31,590(▲19,162)

유동비율
73.3%
73.3%
73.3%

부채비율
132.9%
146.0%(▲13.2%p)
295.3%(▲162.4%p)

총차입금
33,311
65,450(▲32,138)
84,612(▲51,300)

순차입금
33,311
65,449(▲32,138)
84,611(▲51,300)

차입금의존도
45.3%
52.4%(▲7.1%p)
67.8%(▲22.5%p)

순차입금의존도
45.3%
52.4%(▲7.1%p)
67.8%(▲22.5%p)

출처: 당사 제공

주1: 유상증자 및 부채성 조달금액 전액 설비투자자금으로 사용 시

당사의 향후 설비투자금액 조달에 있어 본건 유상증자 및 부채성 조달을 병행하는 경우 당사의 부채비율은 2025년도 3분기말 대비 13.2%p 증가한 146.0%를 기록하며, 차입금 및 순차입금의존도는 7.1%p 증가한 52.4%를 기록하게 됩니다. 반면, 당사의 설비투자금액을 전액 부채성 조달로 진행하는 경우 당사의 부채비율은 2025년도 3분기말 132.9% 대비 162.4%p 증가한 295.3%를 기록하며, 차입금 및 순차입금의존도는 22.5%p 증가한 67.8%를 기록하게 됩니다. 이처럼 당사의 차입금 규모가 지속적으로 확대될 경우 당사의 유동성 및 재무안정성이 악화될 수 있기에, 당사는 2027년까지 조달이 필요한 51,300백만원 중 19,162백만원을 금번 유상증자 자금을 통해 조달하여 재무건전성을 제고할 예정입니다.당사는 공장이전 후 현재 사용 중인 공장부지 및 건물 매각을 통해 차입금을 상환할 예정입니다. 2025년도 3분기말 기준 당사 현재 공장의 건물에 대한 장부금액은 9,736백만원이며 토지의 장부가액은 17,371백만원으로 매각대산 자산의 장부금액은 27,107백만원입니다. 해당 장부금액을 기준으로 가정한 본건 유상증자 및 설비투자가 완료된 시점이후 공장매각 시 당사 재무제표에 대한 영향은 하기와 같습니다. 장부가액 기준, 차입금 상환 이후 당사의 자산총계는 27,107백만원 감소하여 97,756백만원을 기록할 예정이며, 당사의 총차입금은 27,107백만원 감소하여 38,343백만원을 기록하고 부채총계 또한 해당 금액만큼 감소하여 47,005백만원을 기록할 예정입니다. 당사의 안정성 지표를 살펴보면, 부채비율은 92.6%로 53.4%p감소하고 차입금의존도는 13.2%p 감소한 39.2%를 기록하게 되어 당사의 재무안정성은 크게 개선될 것으로 판단됩니다. 또한, 당사가 소재하고 있는 산업단지의 과거 거래사례를 고려할 때 세금 등 비용을 제한 당사 공장 매각으로 인한 순현금수입액은 장부가액을 상회할 것으로 예상되어 당사의 재무안정성이 추가적으로 개선될 여지가 존재합니다.

[당사 공장매각 관련 재무지표 변화]

(단위 : 백만원, %, %p)

(단위 : 천원)
2025년 3분기
공장매각 후
차입금 상환

유동자산
10,428
37,535(▲27,107)
10,428(▼27,107)

비유동자산
114,435
87,328(▼27,107)
87,328

자산총계
124,863
124,863
97,756(▼27,107)

부채총계
74,112
74,112
47,005(▼27,107)

자본총계
70,752
70,752
50,752

유동비율
73.3%
263.7%(▲190.4%p)
73.3%(▼190.4%p)

부채비율
146.0%
146.0%
92.6%(▼53.4%p)

총차입금
65,450
65,450
38,343(▼27,107)

순차입금
65,449
65,449
38,342(▼27,107)

차입금의존도
52.4%
52.4%
39.2%(▼13.2%p)

순차입금의존도
52.4%
52.4%
39.2%(▼13.2%p)

출처: 당사 제공

주1: 유상증자 및 부채성 조달금액 전액 설비투자자금으로 사용 시

당사는 본건 유상증자 및 금융기관, 관계회사 차입금, 공장매각 등의 방법을 통하여 공장 신축 및 이전비용 관련 자금조달계획을 설립하였습니다. 당사는 관련 자금 조달을 부채성 자금으로 진행할 경우 당사의 차입금 규모가 지속적으로 확대되어 당사의 유동성 및 재무안정성이 악화될 수 있다고 판단하였기에, 2027년까지 조달이 필요한 51,300백만원 중 19,162백만원을 금번 유상증자 자금을 통해 조달하여 재무건전성을 제고할 예정입니다.

당사가 영위하는 폴리우레탄 폼 사업은 제품의 부피가 큰 사업으로 납품 전까지의 적재공간이 필요하며, 제품의 특성상 제품 재단에 따른 부산물인 스크랩이 가공 후 필연적으로 발생하여 사업 효율성 개선을 위해서는 충분한 공간을 확보하는 것이 필수적입니다. 당사는 현재 평택 1공장 7,000평 및 평택 2공장 2,000평 합계 총 9,000평의 사업 공간을 사용하고 있으며, 공장 이전 후 총 23,500평 규모 부지에 현 공장설비및 사업 13,400평, 재생폴리올사업 600평, 도로 등 공용부지 4,700평을 사용할 예정이며, 잔여 부지 4,800평은 향후 사업 확장 및 예비 공간으로 사용할 예정입니다.

(주6) 정정 후

향후 분기별 시설자금 투입 계획은 아래와 같습니다. 당사는 2025년 말 및 2026년 중 건축 및 부대비용 46,511백만원, 설비투자비용 4,790백만원으로 총 51,300백만원을 투자할 예정입니다. 건축 및 부대비용은 공장건축비용 45,724백만원, 컨설팅비용 59백만원, 위험물인허가비용 56백만원, 업종변경비용 56백만원, 건축감리 및 적산비용 616백만원으로 구성되어 있습니다. 설비투자비용은 발포기 중도금 및 잔금 3,190백만원, 원료탱크 중도금 및 잔금 1,600백만원으로 구성되어 있습니다.
당사는 본건 유상증자 조달금액 13,936백만원을 통해 2026년 2분기 발생 예정 비용 14,247백만원 중 13,936백만원을 지급할 예정입니다.

[분기별 시설자금 투입 계획]

(단위: 백만원)

구분
2025년 말
2026년 1분기
2026년 2분기
2026년 3분기
2026년 4분기
2027년 이후
계

건물
4,896
11,199
13,847
179
16,381
8
46,511

건축설계
-
-
-
-
-
-
-

공장건축
4,830
11,020
13,693
-
16,181
-
45,724

토목 등
-
-
-
-
-
-
-

컨설팅
-
25
-
25
-
8
59

위험물 인허가
-
-
-
-
56
-
56

도시가스분담금
-
-
-
-
-
-
-

업종변경
56
-
-
-
-
-
56

건축감리, 적산
10
154
154
154
144
-
616

설비
400
2,387
400
1,203
400
-
4,790

발포기
-
2,387
-
803
-
-
3,190

원료탱크
400
-
400
400
400
-
1,600

가공설비
-
-
-
-
-
-
-

설비이설
-
-
-
-
-
-
-

합계
5,296
13,586
14,247
1,382
16,781
8
51,300

당사는 상기한 설비투자금액을 차입금 등 부채성으로 조달하는 경우 당사의 재무지표에 미치는 영향을 분석하였습니다. 2025년 3분기말 기준 당사의 잔여 투자금액은 513억원이며, 해당 금액을 전액 부채성으로 조달하는 경우 당사의 재무지표에 미치는 영향은 하기와 같습니다.

[자금조달 방법에 따른 주요 재무지표 차이]

(단위 : 백만원, %, %p)

(단위 : 천원)
2025년 3분기
유상증자 및부채성 조달
전액 부채성 조달

유동자산
10,428
10,428
10,428

비유동자산
63,135
114,435(▲51,300)
114,435(▲51,300)

자산총계
73,563
124,863(▲51,300)
124,863(▲51,300)

유동부채
14,236
14,236
14,236

비유동부채
27,738
65,102(▲37,364)
79,038(▲51,300)

부채총계
41,974
79,338(▲37,364)
93,274(▲51,300)

자본총계
31,590
45,526(▲13,936)
31,590

유동비율
73.3%
73.3%
73.3%

부채비율
132.9%
174.3%(▲41.4%p)
295.3%(▲162.4%p)

총차입금
33,311
70,676(▲37,364)
84,612(▲51,300)

순차입금
33,311
70,675(▲37,364)
84,611(▲51,300)

차입금의존도
45.3%
56.6%(▲11.3%p)
67.8%(▲22.5%p)

순차입금의존도
45.3%
56.6%(▲11.3%p)
67.8%(▲22.5%p)

출처: 당사 제공

주1: 유상증자 및 부채성 조달금액 전액 설비투자자금으로 사용 시

당사의 향후 설비투자금액 조달에 있어 본건 유상증자 및 부채성 조달을 병행하는 경우 당사의 부채비율은 2025년도 3분기말 대비 41.4%p 증가한 174.3%를 기록하며, 차입금 및 순차입금의존도는 11.3%p 증가한 56.6%를 기록하게 됩니다. 반면, 당사의 설비투자금액을 전액 부채성 조달로 진행하는 경우 당사의 부채비율은 2025년도 3분기말 132.9% 대비 162.4%p 증가한 295.3%를 기록하며, 차입금 및 순차입금의존도는 22.5%p 증가한 67.8%를 기록하게 됩니다. 이처럼 당사의 차입금 규모가 지속적으로 확대될 경우 당사의 유동성 및 재무안정성이 악화될 수 있기에, 당사는 2027년까지 조달이 필요한 51,300백만원 중 13,936백만원을 금번 유상증자 자금을 통해 조달하여 재무건전성을 제고할 예정입니다.당사는 공장이전 후 현재 사용하고 있는 공장부지 및 건물 매각을 통해 차입금을 상환할 예정입니다. 2025년도 3분기말 기준 당사 현재 공장의 건물에 대한 장부금액은 9,736백만원이며 토지의 장부가액은 17,371백만원으로 매각대상 자산의 장부금액은 27,107백만원입니다.
해당 장부금액을 기준으로 가정한 본건 유상증자 및 설비투자가 완료된 시점이후 공장매각 시 당사 재무제표에 대한 영향은 하기와 같습니다. 장부가액 기준, 차입금 상환 이후 당사의 자산총계는 27,107백만원 감소하여 97,756백만원을 기록할 예정이며, 당사의 총차입금은 27,107백만원 감소하여 43,569백만원을 기록하고 부채총계 또한 해당 금액만큼 감소하여 52,231백만원을 기록할 예정입니다. 당사의 안정성 지표를 살펴보면, 부채비율은 114.7%로 59.5%p감소하고 차입금의존도는 12.0%p 감소한 44.6%를 기록하게 되어 당사의 재무안정성은 크게 개선될 것으로 판단됩니다. 또
한, 당사가 소재하고 있는 산업단지의 과거 거래사례를 고려할 때 세금 등 비용을 제한 당사 공장 매각으로 인한 순현금수입액은 장부가액을 상회할 것으로 예상되어 당사의 재무안정성이 추가적으로 개선될 여지가 존재합니다.

[당사 공장매각 관련 재무지표 변화]

(단위 : 백만원, %, %p)

(단위 : 천원)
2025년 3분기
공장매각 후
차입금 상환

유동자산
10,428
37,535(▲27,107)
10,428

비유동자산
114,435
87,328(▼27,107)
87,328

자산총계
124,863
124,863
97,756(▼27,107)

부채총계
79,338
79,338
52,231(▼27,107)

자본총계
45,526
45,526
45,526

유동비율
73.3%
263.7%(▲190.4%p)
73.3%(▼190.4%p)

부채비율
174.3%
174.3%
114.7%(▼59.5%p)

총차입금
70,676
70,676
43,569(▼27,107)

순차입금
70,675
70,675
43,569(▼27,107)

차입금의존도
56.6%
56.6%
44.6%(▼12.0%p)

순차입금의존도
56.6%
56.6%
44.6%(▼12.0%p)

출처: 당사 제공

주1: 유상증자 및 부채성 조달금액 전액 설비투자자금으로 사용 시

당사는 본건 유상증자 및 금융기관, 관계회사 차입금, 공장매각 등의 방법을 통하여 공장 신축 및 이전비용 관련 자금조달계획을 설립하였습니다.
당사는 관련 자금 조달을 부채성 자금으로 진행할 경우 당사의 차입금 규모가 지속적으로 확대되어 당사의 유동성 및 재무안정성이 악화될 수 있다고 판단하였기에, 2027년까지 조달이 필요한 51,300백만원 중 13,936백만원을 금번 유상증자 자금을 통해 조달하여 재무건전성을 제고할 예정입니다.

당사가 영위하는 폴리우레탄 폼 사업은 제품의 부피가 큰 사업으로 납품 전까지의 적재공간이 필요하며, 제품의 특성상 제품 재단에 따른 부산물인 스크랩이 가공 후 필연적으로 발생하여 사업 효율성 개선을 위해서는 충분한 공간을 확보하는 것이 필수적입니다. 당사는 현재 평택 1공장 7,000평 및 평택 2공장 2,000평 합계 총 9,000평의 사업 공간을 사용하고 있으며, 공장 이전 후 총 23,500평 규모 부지에 현 공장설비및 사업 13,400평, 재생폴리올사업 600평, 도로 등 공용부지 4,700평을 사용할 예정이며, 잔여 부지 4,800평은 향후 사업 확장 및 예비 공간으로 사용할 예정입니다.

(주7) 정정 전

V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

(단위: 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
19,162,000,000

발행제비용(2)
165,910,660

순 수 입 금 [ (1)-(2) ]
18,996,089,340

주1)
상기 금액은 예정발행가액을 기준으로 산정한 금액으로 모집가액 확정시 변경될 수 있습니다.

주2)
상기 모집총액은 우선적으로 하단에 기재된 자금의 사용 목적에 따라 사용할 예정입니다.

주3)
발행제비용은 공모금액 및 실권규모에 따라 변경될 수 있으며, 상기 기재 금액은 청약 초과로 인하여 실권이 발생하지 않은 상황을 가정하여 산정되었습니다. 또한 상장수수료는 상장신청일 직전일 주가에 따라 변동될 수 있습니다.

주4)
부족자금은 당사의 자체자금을 활용할 예정입니다.

나. 발행제비용의 내역

(단위: 원)

구 분
금 액
지급일자
계산근거

발행분담금
3,449,160
신고서제출일
모집총액의 0.018% (10원 미만 절사)

인수수수료
134,134,000
납입일익일
모집총액의 0.70%

상장수수료
5,070,000
신주상장일
150만원+30억원 초과금액의 10억원당 21만원(유가증권시장 상장규정 시행세칙 [별표10])

등록세
13,400,000
등기일
증자 자본금의 0.4%

교육세
2,680,000
등기일
등록세의 20%

기타비용
7,177,500
-
투자설명서 인쇄 및 발송비, 표준코드발급비용 등

합 계
165,910,660
-
-

주1)
상기 금액은 예정 모집가액 기준으로 산정한 금액입니다.

주2)
발행제비용은 공모금액 및 상장신청일 직전일 한국거래소에서 거래되는 당사의 보통주식 종가, 유관기관 정책 등에 따라 변동될 수 있습니다.

주3)
상기 등록세에 적용되는 증자 자본금은 [신주발행수*액면가액]으로 산출하였습니다.

주3)
기타비용은 예상금액으로 변동될 수 있습니다.

주4)
금번 발행과 관련된 발행제비용은 당사의 자체자금으로 충당할 예정입니다

2. 자금의 사용목적가. 자금의 사용목적당사는 금번 유상증자를 통해 조달할 예정인 자금 총 19,162,000,000원을 시설자금으로 사용할 계획입니다. 금번 유상증자를 통한 공모자금의 사용내역은 아래와 같이 사용할 예정입니다.

자금의 사용목적

(기준일 :
2025년 11월 28일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계

19,162
-
-
-
-
-
19,162

나. 공모자금 세부 사용목적
당사는 금번 유상증자로 조달된 자금을 당사 공장 신축 및 이전을 위한 시설자금에 사용할 예정입니다. 만약 금번 유상증자의 공모금액이 당초 계획한 금액에 미달할 경우 당사는 아래에 표기한 자금사용계획을 집행 시기에 따라 세부적으로 조정할 예정이며, 부족분은 관계회사 및 금융기관으로부터의 차입으로 충당할 계획입니다. 다만, 하기 투자계획은 현 시점에서 예상되는 투자계획이며 향후 공정의 진행상황 및 경영상황을 고려하여 변경될 가능성이 있으므로 투자자께서는 이를 인지하시기 바랍니다. 금번 유상증자를 통한 공모자금의 세부 사용 내역은 아래와 같습니다.

[유상증자 자금사용의 세부 사용목적]

(단위: 백만원)

자금용도
구분
세부내역
사용(예정)시기
금액

시설자금
신공장 건축비
신공장 판넬/단열재 공사
2026년 2분기 ~ 2026년 3분기
13,693

건축·디자인 감리/적산
2026년 2분기 ~ 2026년 3분기
308

컨설팅비용
2026년 2분기 ~ 2026년 3분기
25

설비투자비
발포기 중도금
2026년 3분기
803

원료탱크 중도금
2026년 2분기 ~ 2026년 3분기
800

2026년 2분기 ~ 2026년 3분기 소요자금 합계
15,629

2026년 4분기 소요자금 중 일부
3,533

총계
19,162

주) 2026년 4분기 소요자금 총계는 16,781백만원으로, 건축비용 16,381백만원 및 설비투자비용 400백만원으로 구성되어있습니다. 건축비용은 공장건축비용 16,181백만원, 위험물인허가비용 56백만원, 건축·디자인 감리/적산 144백만원으로 구성되어 있으며 설비투자비용은 원료탱크 잔금 납부액 400백만원입니다.

1) 시설자금
당사는 매출확대 및 사업확장을 위하여 공장 신축 및 이전을 진행하고 있으며, 예상 완공시기는 2026년 12월, 예상 이전시기는 2027년 초로 계획하고 있습니다. 향후 분기별 시설자금 투입 계획은 아래와 같습니다.

[분기별 시설자금 투입 계획]

(단위: 백만원)

구분
2025년 말
2026년 1분기
2026년 2분기
2026년 3분기
2026년 4분기
2027년 이후
계

건물
4,896
11,199
13,847
179
16,381
8
46,511

건축설계
-
-
-
-
-
-
-

공장건축
4,830
11,020
13,693
-
16,181
-
45,724

토목 등
-
-
-
-
-
-
-

컨설팅
-
25
-
25
-
8
59

위험물 인허가
-
-
-
-
56
-
56

도시가스분담금
-
-
-
-
-
-
-

업종변경
56
-
-
-
-
-
56

건축감리, 적산
10
154
154
154
144
-
616

설비
400
2,387
400
1,203
400
-
4,790

발포기
-
2,387
-
803
-
-
3,190

원료탱크
400
-
400
400
400
-
1,600

가공설비
-
-
-
-
-
-
-

설비이설
-
-
-
-
-
-
-

합계
5,296
13,586
14,247
1,382
16,781
8
51,300

당사는 2025년 말 부터 공장이전시점인 2027년까지 건축 및 부대비용 46,511백만원, 설비투자비용 4,790백만원으로 총 51,300백만원을 투자할 예정입니다.
건축 및 부대비용은 공장건축비용 45,724백만원, 컨설팅비용 59백만원, 위험물인허가비용 56백만원, 업종변경비용 56백만원, 건축감리 및 적산비용 616백만원으로 구성되어 있습니다. 설비투자비용은 발포기 중도금 및 잔금 3,190백만원, 원료탱크 중도금 및 잔금 1,600백만원으로 구성되어 있습니다.
당사는 본건 유상증자 조달금액 19,162백만원을 통해 2026년 2분기 발생 예정 비용 14,247백만원을 지급하고, 잔여 금원으로는 2026년 3분기 발생예정 비용 1,382백만원 및 2026년 4분기 발생예정 비용 16,781백만원 중 3,533백만원을 비용 지급 도래시점에 따라 순차적으로 납부할 예정입니다.

2) 자금조달의 필요성

당사는 생산시설 확충을 위한 설비투자를 지속하고 있으며, 해당 시설자금 투자를 위하여 2023년부터 2025년 3분기까지 차입금 규모를 확대하였고 공장 완공시점인 2027년까지 지속적인 투자가 예정되어 있습니다. 이에 따라 당사의 부채비율 및 총차입금 의존도는 2022년 각각 50.1%, 13.7%에서 2025년 3분기 각각 132.9%, 73.3%로 증가하였습니다. 당사는 금융기관으로부터 주로 차입하고 있으며, 자금조달의 적시성을 위하여 관계회사로부터의 차입도 실행하고 있습니다. 당사는 2025년 3분기 중 관계회사 KPX케미칼로부터 일반자금대출 6,000백만원을 신규로 실행하였습니다. 차입금 규모가 확대되면서 당사가 부담하고 있는 이자비용은 2025년 3분기 154백만원을 기록하며 전년동기 87백만원 대비 75.9% 증가하였습니다. 이처럼 당사의 차입금 규모가 지속적으로 확대될 경우 당사의 유동성 및 재무안정성이 악화될 수 있기에, 당사는 2027년까지 조달이 필요한 51,300백만원 중 19,162백만원을 금번 유상증자 자금을 통해 조달하여 재무건전성을 제고할 예정입니다.

[재무안정성 지표 추이]

(단위: %, 배)

구분
2022년
2023년
2024년
2025년 3분기

부채비율
50.1%
60.6%
75.4%
132.9%

총차입금 의존도
13.7%
20.4%
29.2%
45.3%

이자보상비율
21.9배
26.7배
42.8배
9.0배

(출처: 당사 정기보고서)

(주7) 정정 후

V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

(단위: 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
13,936,000,000

발행제비용(2)
127,127,980

순 수 입 금 [ (1)-(2) ]
13,808,872,020

주1)

상기 금액은
1차 발행가액을 기준으로 산정한 금액으로 모집가액 확정시 변경될 수 있습니다.

주2)
상기 모집총액은 우선적으로 하단에 기재된 자금의 사용 목적에 따라 사용할 예정입니다.

주3)
발행제비용은 공모금액 및 실권규모에 따라 변경될 수 있으며, 상기 기재 금액은 청약 초과로 인하여 실권이 발생하지 않은 상황을 가정하여 산정되었습니다. 또한 상장수수료는 상장신청일 직전일 주가에 따라 변동될 수 있습니다.

주4)
부족자금은 당사의 자체자금을 활용할 예정입니다.

나. 발행제비용의 내역

(단위: 원)

구 분
금 액
지급일자
계산근거

발행분담금
2,508,480
신고서제출일
모집총액의 0.018% (10원 미만 절사)

인수수수료
97,552,000
납입일익일
모집총액의 0.70%

상장수수료
3,810,000
신주상장일
150만원+30억원 초과금액의 10억원당 21만원(유가증권시장 상장규정 시행세칙 [별표10])

등록세
13,400,000
등기일
증자 자본금의 0.4%

교육세
2,680,000
등기일
등록세의 20%

기타비용
7,177,500
-
투자설명서 인쇄 및 발송비, 표준코드발급비용 등

합 계
127,127,980
-
-

주1)

상기 금액은
1차 발행가액 기준으로 산정한 금액입니다.

주2)
발행제비용은 공모금액 및 상장신청일 직전일 한국거래소에서 거래되는 당사의 보통주식 종가, 유관기관 정책 등에 따라 변동될 수 있습니다.

주3)
상기 등록세에 적용되는 증자 자본금은 [신주발행수*액면가액]으로 산출하였습니다.

주3)
기타비용은 예상금액으로 변동될 수 있습니다.

주4)
금번 발행과 관련된 발행제비용은 당사의 자체자금으로 충당할 예정입니다

2. 자금의 사용목적가. 자금의 사용목적당사는 금번 유상증자를 통해 조달할 예정인 자금 총
13,936,000,000원을 시설자금으로 사용할 계획입니다. 금번 유상증자를 통한 공모자금의 사용내역은 아래와 같이 사용할 예정입니다.

자금의 사용목적

(기준일 :
2026년 01월 08일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계

13,936
-
-
-
-
-
13,936

나. 공모자금 세부 사용목적
당사는 금번 유상증자로 조달된 자금을 당사 공장 신축 및 이전을 위한 시설자금에 사용할 예정입니다. 만약 금번 유상증자의 공모금액이 당초 계획한 금액에 미달할 경우 당사는 아래에 표기한 자금사용계획을 집행 시기에 따라 세부적으로 조정할 예정이며, 부족분은 관계회사 및 금융기관으로부터의 차입으로 충당할 계획입니다. 다만, 하기 투자계획은 현 시점에서 예상되는 투자계획이며 향후 공정의 진행상황 및 경영상황을 고려하여 변경될 가능성이 있으므로 투자자께서는 이를 인지하시기 바랍니다. 금번 유상증자를 통한 공모자금의 세부 사용 내역은 아래와 같습니다.

[유상증자 자금사용의 세부 사용목적]

(단위: 백만원)

자금용도
구분
세부내역
사용(예정)시기
금액

시설자금
신공장 건축비
신공장 판넬/단열재 공사
2026년 2분기 ~ 2026년 3분기
13,693

건축·디자인 감리/적산 비용 중 일부
2026년 2분기 ~ 2026년 3분기
243

총계
13,936

주) 2026년 4분기 소요자금 총계는 16,781백만원으로, 건축비용 16,381백만원 및 설비투자비용 400백만원으로 구성되어있습니다. 건축비용은 공장건축비용 16,181백만원, 위험물인허가비용 56백만원, 건축·디자인 감리/적산 144백만원으로 구성되어 있으며 설비투자비용은 원료탱크 잔금 납부액 400백만원입니다.

1) 시설자금
당사는 매출확대 및 사업확장을 위하여 공장 신축 및 이전을 진행하고 있으며, 예상 완공시기는 2026년 12월, 예상 이전시기는 2027년 초로 계획하고 있습니다. 향후 분기별 시설자금 투입 계획은 아래와 같습니다.

[분기별 시설자금 투입 계획]

(단위: 백만원)

구분
2025년 말
2026년 1분기
2026년 2분기
2026년 3분기
2026년 4분기
2027년 이후
계

건물
4,896
11,199
13,847
179
16,381
8
46,511

건축설계
-
-
-
-
-
-
-

공장건축
4,830
11,020
13,693
-
16,181
-
45,724

토목 등
-
-
-
-
-
-
-

컨설팅
-
25
-
25
-
8
59

위험물 인허가
-
-
-
-
56
-
56

도시가스분담금
-
-
-
-
-
-
-

업종변경
56
-
-
-
-
-
56

건축감리, 적산
10
154
154
154
144
-
616

설비
400
2,387
400
1,203
400
-
4,790

발포기
-
2,387
-
803
-
-
3,190

원료탱크
400
-
400
400
400
-
1,600

가공설비
-
-
-
-
-
-
-

설비이설
-
-
-
-
-
-
-

합계
5,296
13,586
14,247
1,382
16,781
8
51,300

당사는 2025년 말 부터 공장이전시점인 2027년까지 건축 및 부대비용 46,511백만원, 설비투자비용 4,790백만원으로 총 51,300백만원을 투자할 예정입니다.
건축 및 부대비용은 공장건축비용 45,724백만원, 컨설팅비용 59백만원, 위험물인허가비용 56백만원, 업종변경비용 56백만원, 건축감리 및 적산비용 616백만원으로 구성되어 있습니다. 설비투자비용은 발포기 중도금 및 잔금 3,190백만원, 원료탱크 중도금 및 잔금 1,600백만원으로 구성되어 있습니다.
당사는 본건 유상증자 조달금액 13,936백만원을 통해 2026년 2분기 발생 예정 비용 14,247백만원 중 13,936백만원을 지급할 예정입니다.

2) 자금조달의 필요성

당사는 생산시설 확충을 위한 설비투자를 지속하고 있으며, 해당 시설자금 투자를 위하여 2023년부터 2025년 3분기까지 차입금 규모를 확대하였고 공장 완공시점인 2027년까지 지속적인 투자가 예정되어 있습니다. 이에 따라 당사의 부채비율 및 총차입금 의존도는 2022년 각각 50.1%, 13.7%에서 2025년 3분기 각각 132.9%, 73.3%로 증가하였습니다. 당사는 금융기관으로부터 주로 차입하고 있으며, 자금조달의 적시성을 위하여 관계회사로부터의 차입도 실행하고 있습니다. 당사는 2025년 3분기 중 관계회사 KPX케미칼로부터 일반자금대출 6,000백만원을 신규로 실행하였습니다. 차입금 규모가 확대되면서 당사가 부담하고 있는 이자비용은 2025년 3분기 154백만원을 기록하며 전년동기 87백만원 대비 75.9% 증가하였습니다. 이처럼 당사의 차입금 규모가 지속적으로 확대될 경우 당사의 유동성 및 재무안정성이 악화될 수 있기에, 당사는 2027년까지 조달이 필요한 51,300백만원 중
13,936백만원을 금번 유상증자 자금을 통해 조달하여 재무건전성을 제고할 예정입니다.

[재무안정성 지표 추이]

(단위: %, 배)

구분
2022년
2023년
2024년
2025년 3분기

부채비율
50.1%
60.6%
75.4%
132.9%

총차입금 의존도
13.7%
20.4%
29.2%
45.3%

이자보상비율
21.9배
26.7배
42.8배
9.0배

(출처: 당사 정기보고서)

위 정정사항외에 모든 사항은 2025년 12월 12일자로 당사가 제출한 신고서와 동일하오니 이를 참고하시기 바랍니다.