금호타이어 — [기재정정]증권신고서(채무증권) (20250417)
제출인: 금호타이어

증권신고서(채무증권)
6.0
금호타이어(주)

정 정 신 고 (보고)

2025년 04월 17일

1. 정정대상 공시서류 :
증권신고서(채무증권)

2. 정정대상 공시서류의 최초제출일 :
2025년 04월 11일

[증권신고서 제출 및 정정 연혁]

제출일자
문서명
비고

2025년 04월 11일
증권신고서(채무증권)
최초제출

2025년 04월 17일
[기재정정]증권신고서(채무증권)
수요예측 결과 반영

3. 정정사항

항 목

정정요구ㆍ명령
관련 여부

정정사유
정 정 전
정 정 후

※ 본 '[기재정정]증권신고서(채무증권)'는 수요예측 결과 반영에 따른 정정으로, 정정 및 추가 기재된 사항은
파란색
으로 표시하였습니다.

표지 - 모집 또는 매출총액
아니오
수요예측 결과 반영
100,000,000,000원
200,000,000,000원

[요약정보]

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
아니오
수요예측 결과 반영
(주1) 정정 전
(주1) 정정 후

[제1부 모집 또는 매출에 관한 사항]

Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요
아니오
수요예측 결과 반영
(주2) 정정 전
(주2) 정정 후

3. 공모가격 결정방법
아니오
수요예측 결과 반영
-
(주3) 추가 기재

5. 인수 등에 관한 사항
아니오
수요예측 결과 반영
(주4) 정정 전
(주4) 정정 후

Ⅱ. 증권의 주요 권리내용
아니오
수요예측 결과 반영
(주5) 정정 전
(주5) 정정 후

Ⅴ. 자금의 사용목적
아니오
수요예측 결과 반영
(주6) 정정 전
(주6) 정정 후

(주1) 정정 전

회차 :
15-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
30,000,000,000
모집(매출)총액
30,000,000,000

발행가액
30,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2027년 04월 23일

원리금지급대행기관
우리은행역전기업영업지원팀
(사채)관리회사
한국예탁결제원

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2025년 04월 04일
한국기업평가
회사채 (A0)

2025년 04월 04일
나이스신용평가
회사채 (A0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
케이비증권
1,000,000
10,000,000,000
인수금액의 0.15%
총액인수

대표
한국투자증권
1,000,000
10,000,000,000
인수금액의 0.15%
총액인수

인수
삼성증권
1,000,000
10,000,000,000
인수금액의 0.15%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2025년 04월 23일
2025년 04월 23일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
30,000,000,000

발행제비용
101,120,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2025년 03월 28일 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음

▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함

▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이며, 상장예정일은 2025년 04월 24일임

주1)
본 사채는 2025년 04월 15일 09시부터 16시 30분까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX 접수방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 권면(전자등록)총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률이 결정될 예정입니다.

주2)
수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주3)
상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액)은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채의 회차별 발행총액과 무관하게 전자등록총액 합계 금 이천억원(\200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있고, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

주4)
수요예측 결과에 의해 확정된 확정 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액) 및 확정 가산(차감)금리, 확정된 인수인의 인수수량 및 인수금액은 2025년 04월 17일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

회차 :
15-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
70,000,000,000
모집(매출)총액
70,000,000,000

발행가액
70,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2028년 04월 21일

원리금지급대행기관
우리은행역전기업영업지원팀
(사채)관리회사
한국예탁결제원

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2025년 04월 04일
한국기업평가
회사채 (A0)

2025년 04월 04일
나이스신용평가
회사채 (A0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
3,000,000
30,000,000,000
인수금액의 0.15%
총액인수

인수
신한투자증권
4,000,000
40,000,000,000
인수금액의 0.15%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2025년 04월 23일
2025년 04월 23일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
70,000,000,000

발행제비용
240,911,600

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2025년 03월 28일 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음

▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함

▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이며, 상장예정일은 2025년 04월 24일임

주1)
본 사채는 2025년 04월 15일 09시부터 16시 30분까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX 접수방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 권면(전자등록)총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률이 결정될 예정입니다.

주2)
수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주3)
상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액)은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채의 회차별 발행총액과 무관하게 전자등록총액 합계 금 이천억원(\200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있고, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

주4)
수요예측 결과에 의해 확정된 확정 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액) 및 확정 가산(차감)금리, 확정된 인수인의 인수수량 및 인수금액은 2025년 04월 17일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

(주1) 정정 후

회차 :
15-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
50,000,000,000
모집(매출)총액
50,000,000,000

발행가액
50,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2027년 04월 23일

원리금지급대행기관
우리은행역전기업영업지원팀
(사채)관리회사
한국예탁결제원

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2025년 04월 04일
한국기업평가
회사채 (A0)

2025년 04월 04일
나이스신용평가
회사채 (A0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
케이비증권
2,000,000
20,000,000,000
90,000,000(정액)
총액인수

대표
한국투자증권
2,000,000
20,000,000,000
90,000,000(정액)
총액인수

인수
삼성증권
1,000,000
10,000,000,000
60,000,000(정액)
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2025년 04월 23일
2025년 04월 23일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
50,000,000,000

발행제비용
319,870,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2025년 03월 28일 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음

▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함

▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이며, 상장예정일은 2025년 04월 24일임

주)
본 사채의 이자율 및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다.

회차 :
15-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
150,000,000,000
모집(매출)총액
150,000,000,000

발행가액
150,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2028년 04월 21일

원리금지급대행기관
우리은행역전기업영업지원팀
(사채)관리회사
한국예탁결제원

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2025년 04월 04일
한국기업평가
회사채 (A0)

2025년 04월 04일
나이스신용평가
회사채 (A0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
10,000,000
100,000,000,000
30,000,000(정액)
총액인수

인수
신한투자증권
5,000,000
50,000,000,000
30,000,000(정액)
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2025년 04월 23일
2025년 04월 23일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
150,000,000,000

발행제비용
310,561,600

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2025년 03월 28일 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음

▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함

▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이며, 상장예정일은 2025년 04월 24일임

주)
본 사채의 이자율 및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(주2) 정정 전

[회 차 :
15-1
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
30,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록총액의 100.00%로 한다.

모집 또는 매출총액
30,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법

이자는 본 사채 발행일로부터 원금상환기일 전까지 계산하여 매 3개월마다 연 사채이율의 1/4씩 분할하여 후지급하며, 이자지급기일은 다음과 같다. 다만, 이자지급 기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우, 그 다음 영업일을 지급일로 하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.

이자지급일에 이자지급을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

이자지급 기한

2025년 07월 23일,
2025년 10월 23일,
2026년 01월 23일,
2026년 04월 23일,

2026년 07월 23일,
2026년 10월 23일,
2027년 01월 23일,
2027년 04월 23일.

신용평가 등급
평가회사명
NICE신용평가(주)
한국신용평가(주)
한국기업평가(주)

평가일자
2025년 04월 04일
-
2025년 04월 04일

평가결과등급
A0(안정적)
-
A0(안정적)

대표주관회사
NH투자증권(주), 케이비증권(주), 한국투자증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법
본 사채의 원금은 2027년 04월 23일에 일시 상환한다. 다만, 원금상환기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 상환일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.원금상환일에 원금상환을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

상 환 기 한
2027년 04월 23일

청 약 기 일
2025년 04월 23일

납 입 기 일
2025년 04월 23일

등 록 기 관
한국예탁결제원

상 장 여 부
본 증권은 2025년 04월 24일 한국거래소에 상장될 예정임

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 역전기업영업지원팀

회사고유번호
00201692

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2025년 03월 28일 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음

▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함

▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이며, 상장예정일은 2025년 04월 24일임

주1)
본 사채는 2025년 04월 15일 09시부터 16시 30분까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX 접수방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 권면(전자등록)총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률이 결정될 예정입니다.

주2)
수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주3)
상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액)은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채의 회차별 발행총액과 무관하게 전자등록총액 합계 금 이천억원(\200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있고, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

주4)
수요예측 결과에 의해 확정된 확정 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액) 및 확정 가산(차감)금리, 확정된 인수인의 인수수량 및 인수금액은 2025년 04월 17일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

[회 차 :
15-2
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
70,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록총액의 100.00%로 한다.

모집 또는 매출총액
70,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법

이자는 본 사채 발행일로부터 원금상환기일 전까지 계산하여 매 3개월마다 연 사채이율의 1/4씩 분할하여 후지급하며, 이자지급기일은 다음과 같다. 다만, 이자지급 기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우, 그 다음 영업일을 지급일로 하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
단, 마지막 이자지급의 계산은 발행가액에 사채의 이율을 곱한 액수에 직전 이자지급기일로부터 최종 이자지급기일 전일까지 실제일수를 곱한 후, 이를 365로 나눈 금액으로 하되 소수 첫째 자리 이하의 금액은 절사한다. 이자지급기일은 다음과 같다.
이자지급일에 이자지급을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

이자지급 기한

2025년 07월 23일,
2025년 10월 23일,
2026년 01월 23일,
2026년 04월 23일,

2026년 07월 23일,
2026년 10월 23일,
2027년 01월 23일,
2027년 04월 23일,

2027년 07월 23일,
2027년 10월 23일,
2028년 01월 23일,
2028년 04월 21일.

신용평가 등급
평가회사명
NICE신용평가(주)
한국신용평가(주)
한국기업평가(주)

평가일자
2025년 04월 04일
-
2025년 04월 04일

평가결과등급
A0(안정적)
-
A0(안정적)

대표주관회사
NH투자증권(주), 케이비증권(주), 한국투자증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법
본 사채의 원금은 2028년 04월 21일에 일시 상환한다. 다만, 원금상환기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 상환일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.원금상환일에 원금상환을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

상 환 기 한
2028년 04월 21일

청 약 기 일
2025년 04월 23일

납 입 기 일
2025년 04월 23일

등 록 기 관
한국예탁결제원

상 장 여 부
본 증권은 2025년 04월 24일 한국거래소에 상장될 예정임

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 역전기업영업지원팀

회사고유번호
00201692

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2025년 03월 28일 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음

▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함

▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이며, 상장예정일은 2025년 04월 24일임

주1)
본 사채는 2025년 04월 15일 09시부터 16시 30분까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX 접수방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 권면(전자등록)총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률이 결정될 예정입니다.

주2)
수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주3)
상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액)은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채의 회차별 발행총액과 무관하게 전자등록총액 합계 금 이천억원(\200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있고, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

주4)
수요예측 결과에 의해 확정된 확정 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액) 및 확정 가산(차감)금리, 확정된 인수인의 인수수량 및 인수금액은 2025년 04월 17일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

(주2) 정정 후

[회 차 :
15-1
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
50,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록총액의 100.00%로 한다.

모집 또는 매출총액
50,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법

이자는 본 사채 발행일로부터 원금상환기일 전까지 계산하여 매 3개월마다 연 사채이율의 1/4씩 분할하여 후지급하며, 이자지급기일은 다음과 같다. 다만, 이자지급 기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우, 그 다음 영업일을 지급일로 하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.

이자지급일에 이자지급을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

이자지급 기한

2025년 07월 23일,
2025년 10월 23일,
2026년 01월 23일,
2026년 04월 23일,

2026년 07월 23일,
2026년 10월 23일,
2027년 01월 23일,
2027년 04월 23일.

신용평가 등급
평가회사명
NICE신용평가(주)
한국신용평가(주)
한국기업평가(주)

평가일자
2025년 04월 04일
-
2025년 04월 04일

평가결과등급
A0(안정적)
-
A0(안정적)

대표주관회사
NH투자증권(주), 케이비증권(주), 한국투자증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법
본 사채의 원금은 2027년 04월 23일에 일시 상환한다. 다만, 원금상환기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 상환일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.원금상환일에 원금상환을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

상 환 기 한
2027년 04월 23일

청 약 기 일
2025년 04월 23일

납 입 기 일
2025년 04월 23일

등 록 기 관
한국예탁결제원

상 장 여 부
본 증권은 2025년 04월 24일 한국거래소에 상장될 예정임

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 역전기업영업지원팀

회사고유번호
00201692

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2025년 03월 28일 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음

▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함

▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이며, 상장예정일은 2025년 04월 24일임

주)
본 사채의 발행수익률 및 연리이자율은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다.

[회 차 :
15-2
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
150,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록총액의 100.00%로 한다.

모집 또는 매출총액
150,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법

이자는 본 사채 발행일로부터 원금상환기일 전까지 계산하여 매 3개월마다 연 사채이율의 1/4씩 분할하여 후지급하며, 이자지급기일은 다음과 같다. 다만, 이자지급 기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우, 그 다음 영업일을 지급일로 하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
단, 마지막 이자지급의 계산은 발행가액에 사채의 이율을 곱한 액수에 직전 이자지급기일로부터 최종 이자지급기일 전일까지 실제일수를 곱한 후, 이를 365로 나눈 금액으로 하되 소수 첫째 자리 이하의 금액은 절사한다. 이자지급기일은 다음과 같다.
이자지급일에 이자지급을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

이자지급 기한

2025년 07월 23일,
2025년 10월 23일,
2026년 01월 23일,
2026년 04월 23일,

2026년 07월 23일,
2026년 10월 23일,
2027년 01월 23일,
2027년 04월 23일,

2027년 07월 23일,
2027년 10월 23일,
2028년 01월 23일,
2028년 04월 21일.

신용평가 등급
평가회사명
NICE신용평가(주)
한국신용평가(주)
한국기업평가(주)

평가일자
2025년 04월 04일
-
2025년 04월 04일

평가결과등급
A0(안정적)
-
A0(안정적)

대표주관회사
NH투자증권(주), 케이비증권(주), 한국투자증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법
본 사채의 원금은 2028년 04월 21일에 일시 상환한다. 다만, 원금상환기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 상환일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.원금상환일에 원금상환을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

상 환 기 한
2028년 04월 21일

청 약 기 일
2025년 04월 23일

납 입 기 일
2025년 04월 23일

등 록 기 관
한국예탁결제원

상 장 여 부
본 증권은 2025년 04월 24일 한국거래소에 상장될 예정임

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 역전기업영업지원팀

회사고유번호
00201692

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2025년 03월 28일 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음

▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함

▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이며, 상장예정일은 2025년 04월 24일임

주)
본 사채의 발행수익률 및 연리이자율은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(주3) 추가 기재

라. 수요예측결과

(1) 수요예측 참여 내역

[회차: 제15-1회]
(단위: 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합, 일임)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적유*
거래실적무

건수
2
4
3
-
-
-
9

수량
150
200
400
-
-
-
750

경쟁률
0.50 : 1
0.67 : 1
1.33 : 1
-
-
-
2.50 : 1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임.

주2) 운용사(집합, 일임)는 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회차: 제15-2회]
(단위: 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합, 일임)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적유*
거래실적무

건수
9
19
4
-
-
-
32

수량
1,100
1,180
1,100
-
-
-
3,380

경쟁률
1.57 : 1
1.69 : 1
1.57 : 1
-
-
-
4.83 : 1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임.

주2) 운용사(집합, 일임)는 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(2) 수요예측 신청가격 분포

[회차: 제15-1회]
(단위: bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사(집합,일임)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행,보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-12
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
13.33%
100
13.33%
포함

-10
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
13.33%
200
26.67%
포함

-9
-
-
-
-
1
200
-
-
-
-
-
-
1
200
26.67%
400
53.33%
포함

-8
1
50
2
70
-
-
-
-
-
-
-
-
3
120
16.00%
520
69.33%
포함

-7
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
13.33%
620
82.67%
포함

-3
1
100
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
2
130
17.33%
750
100.00%
포함

합계
2
150
4
200
3
400
-
-
-
-
-
-
9
750
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합, 일임)는 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회차: 제15-2회]
(단위: bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사(집합,일임)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행,보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-40
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
5.92%
200
5.92%
포함

-39
2
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
5.92%
400
11.83%
포함

-37
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.96%
500
14.79%
포함

-36
-
-
2
120
-
-
-
-
-
-
-
-
2
120
3.55%
620
18.34%
포함

-35
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.48%
670
19.82%
포함

-33
-
-
2
200
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
5.92%
870
25.74%
포함

-30
-
-
2
150
2
500
-
-
-
-
-
-
4
650
19.23%
1,520
44.97%
포함

-27
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
0.59%
1,540
45.56%
포함

-26
2
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
5.92%
1,740
51.48%
포함

-25
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.96%
1,840
54.44%
포함

-23
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.30%
1,850
54.73%
포함

-22
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.96%
1,950
57.69%
포함

-20
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.48%
2,000
59.17%
포함

-18
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.96%
2,100
62.13%
포함

-16
1
100
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
2
120
3.55%
2,220
65.68%
포함

-15
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.48%
2,270
67.16%
포함

-13
-
-
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
0.89%
2,300
68.05%
포함

-10
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
5.92%
2,500
73.96%
포함

7
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
2.96%
2,600
76.92%
포함

10
-
-
2
80
-
-
-
-
-
-
-
-
2
80
2.37%
2,680
79.29%
포함

26
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.96%
2,780
82.25%
포함

30
-
-
1
100
1
500
-
-
-
-
-
-
2
600
17.75%
3,380
100.00%
포함

합계
9
1,100
19
1,180
4
1,100
-
-
-
-
-
-
32
3,380
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합, 일임)는 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(3) 수요예측 상세 분포 현황

[회차: 제15-1회]
(단위: 억원, bp)

수요예측참여자
A0 2년만기 회사채 등급민평 대비 스프레드

-12
-10
-9
-8
-7
-3

기관투자자 1
100

기관투자자 2

100

기관투자자 3

200

기관투자자 4

50

기관투자자 5

50

기관투자자 6

20

기관투자자 7

100

기관투자자 8

30

기관투자자 9

100

합계
100
100
200
120
100
130

누적합계
100
200
400
520
620
750

[회차: 제15-2회]
(단위: 억원, bp)

수요예측참여자
A0 3년만기 회사채 등급민평 대비 스프레드

-40
-39
-37
-36
-35
-33
-30
-27
-26
-25
-23
-22
-20
-18
-16
-15
-13
-10
7
10
26
30

기관투자자 1
200

기관투자자 2

100

기관투자자 3

100

기관투자자 4

100

기관투자자 5

100

기관투자자 6

20

기관투자자 7

50

기관투자자 8

100

기관투자자 9

100

기관투자자 10

400

기관투자자 11

100

기관투자자 12

100

기관투자자 13

50

기관투자자 14

20

기관투자자 15

100

기관투자자 16

100

기관투자자 17

100

기관투자자 18

10

기관투자자 19

100

기관투자자 20

50

기관투자자 21

100

기관투자자 22

100

기관투자자 23

20

기관투자자 24

50

기관투자자 25

30

기관투자자 26

200

기관투자자 27

100

기관투자자 28

50

기관투자자 29

30

기관투자자 30

100

기관투자자 31

500

기관투자자 32

100

합계
200
200
100
120
50
200
650
20
200
100
10
100
50
100
120
50
30
200
100
80
100
600

누적합계
200
400
500
620
670
870
1,520
1,540
1,740
1,840
1,850
1,950
2,000
2,100
2,220
2,270
2,300
2,500
2,600
2,680
2,780
3,380

마. 유효수요의 범위 및 산정근거

구 분
내 용

유효수요의 정의
"유효수요"란, 공모금리 결정 시, 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 물량을 말함

유효수요의 범위
공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여한 모든 물량

유효수요 산정 근거

공동대표주관회사는 유효수요의 범위를 산정함에 있어 발행회사와 협의하여 본 사채의 공모희망금리 밴드를 제시하였으며, 본 사채의 수요예측 결과 기관투자자의 수요예측 신청현황은 아래와 같습니다.① 제15-1회 무보증사채- 총 참여신청금액: 750억원- 총 참여신청범위: -0.12%p. ~ -0.03%p.- 총 참여신청건수: 9건② 제15-2회 무보증사채- 총 참여신청금액: 3,380억원- 총 참여신청범위: -0.40%p. ~ +0.30%p.- 총 참여신청건수: 32건'본 채권'의 유효수요는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 "공동대표주관회사"의 내부 지침에 근거하여 발행회사 및 공동대표주관회사가 협의하여 결정함① 이번 발행과 관련하여 발행회사인 금호타이어
㈜와 공동대표주관회사인 NH투자증권㈜, 케이비증권
㈜ 및 한국투자증권
㈜는 공모희망금리 산정시 민간채권평가사의 평가금리, 국고금리 대비 등급민평금리 스프레드 동향, 동일등급/동일만기 회사채 최근 발행사례와 수요예측 결과, 채권시장 동향 및 전망 등을 고려하여 공모희망금리를 아래와 같이 결정함보다 자세한 내용은 본 사채 증권신고서의 [제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 공모가격 결정방법 - 다. 공모희망금리 산정중 공모희망금리 산정근거] 참고② 지난 2025년 04월 15일 실시한 당사의 수요예측에서 제15회 무보증사채 공모희망금액 총액인 1,000억원의 413%에 해당하는 4,130억원이 참여하였으며, 제15-1회 무보증사채 공모희망금액 총액인 300억원의 250%에 해당하는 750억원이, 제15-2회 무보증사채 공모희망금액 총액인 700억원의 483%에 해당하는 3,380억원이 공모희망금리 상단 이내로 수요예측에 참여함. 이를 근거로 공모희망금리 상단 이내로 참여한 전체 금액 유효수요로 결정하고, 총 2,000억원의 발행을 결정함③ 이에 당사는 이번 발행의 공동대표주관회사인 NH투자증권㈜, 케이비증권
㈜ 및 한국투자증권
㈜와 협의하여 제15-1회 무보증사채의 발행 스프레드를 A0 회사채 2년 만기 등급민평 -8bp로, 제15-2회 무보증사채의 발행 스프레드를 A0 회사채 3년 만기 등급민평 -30bp로 결정함

최종 발행수익률확정을 위한수요예측 결과 반영

[제15-1회]청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다.[제15-2회]
청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(주4) 정정 전

가. 사채의 인수

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액
수수료율(%)

공동대표주관회사
케이비증권(주)
00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
10,000,000,000
0.15
총액인수

공동대표주관회사
한국투자증권(주)
00160144
서울특별시 영등포구 의사당대로 88
10,000,000,000
0.15
총액인수

인수회사
삼성증권(주)
00104865
서울특별시 서초구 서초대로74길 11
10,000,000,000
0.15
총액인수

주) 상기 기재된 인수금액은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채의 회차별 발행총액과 무관하게 전자등록총액 합계 금 이천억원(\200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있고, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액
수수료율(%)

공동대표주관회사
NH투자증권(주)
00120182
서울특별시 영등포구 여의대로 108
30,000,000,000
0.15
총액인수

인수회사
신한투자증권(주)
00138321
서울특별시 영등포구 의사당대로 96
40,000,000,000
0.15
총액인수

주) 상기 기재된 인수금액은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채의 회차별 발행총액과 무관하게 전자등록총액 합계 금 이천억원(\200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있고, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

나. 사채의 관리

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(정액)

한국예탁결제원
00159652
부산광역시 남구 문현금융로 40
30,000,000,000
1,800,000
-

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 변경될 수 있으며, 이에 따라 상기 사채관리회사에 대한 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(정액)

한국예탁결제원
00159652
부산광역시 남구 문현금융로 40
70,000,000,000
4,200,000
-

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 변경될 수 있으며, 이에 따라 상기 사채관리회사에 대한 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

(주4) 정정 후

가. 사채의 인수

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액

수수료
율
(정액)

공동대표주관회사
케이비증권(주)
00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
20,000,000,000
90,000,000
총액인수

공동대표주관회사
한국투자증권(주)
00160144
서울특별시 영등포구 의사당대로 88
20,000,000,000
90,000,000
총액인수

인수회사
삼성증권(주)
00104865
서울특별시 서초구 서초대로74길 11
10,000,000,000
60,000,000
총액인수

(내용삭제)

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액

수수료
율
(정액)

공동대표주관회사
NH투자증권(주)
00120182
서울특별시 영등포구 여의대로 108
100,000,000,000
30,000,000
총액인수

인수회사
신한투자증권(주)
00138321
서울특별시 영등포구 의사당대로 96
50,000,000,000
30,000,000
총액인수

(내용삭제)

나. 사채의 관리

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(정액)

한국예탁결제원
00159652
부산광역시 남구 문현금융로 40
50,000,000,000
1,500,000
-

(내용삭제)

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(정액)

한국예탁결제원
00159652
부산광역시 남구 문현금융로 40
150,000,000,000
4,500,000
-

(내용삭제)

(주5) 정정 전
1. 사채의 명칭, 주요 권리내용, 발행과 관련한 약정 및 조건 등

(단위 : 억원)

회차
발행금액
연리이자율
만기일
옵션관련사항

제15-1회 무보증사채
300
주2)
2027년 04월 23일
-

제15-2회 무보증사채
700
주3)
2028년 04월 21일
-

주1) 본 사채는 2025년 04월 15일 09시에서 16시 30분까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX 접수 방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 발행금액 및 연리이자율이 결정될 예정입니다.

주2)
수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주3) 수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주4) 상기 기재된 발행금액은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채의 회차별 발행총액과 무관하게 전자등록총액 합계 금 이천억원(\200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있습니다.

주5) 확정 발행금액은 2025년 04월 17일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

(중략)

4) 사채관리회사에 관한 사항

가. 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(정액)

한국예탁결제원
00159652
부산광역시 남구 문현금융로 40
30,000,000,000
1,800,000
-

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 변경될 수 있으며, 이에 따라 상기 사채관리회사에 대한 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(정액)

한국예탁결제원
00159652
부산광역시 남구 문현금융로 40
70,000,000,000
4,200,000
-

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 변경될 수 있으며, 이에 따라 상기 사채관리회사에 대한 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

(주5) 정정 후
1. 사채의 명칭, 주요 권리내용, 발행과 관련한 약정 및 조건 등

(단위 : 억원)

회차
발행금액
연리이자율
만기일
옵션관련사항

제15-1회 무보증사채
500
주1)
2027년 04월 23일
-

제15-2회 무보증사채
1,500
주2)
2028년 04월 21일
-

주1)
본 사채의 연리이자율은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주2)
본 사채의 연리이자율은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(중략)

4) 사채관리회사에 관한 사항

가. 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(정액)

한국예탁결제원
00159652
부산광역시 남구 문현금융로 40
50,000,000,000
1,500,000
-

(내용삭제)

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(정액)

한국예탁결제원
00159652
부산광역시 남구 문현금융로 40
150,000,000,000
4,500,000
-

(내용삭제)

(주6) 정정 전

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
30,000,000,000

발행제비용(2)
101,120,000

순수입금[(1)-(2)]
29,898,880,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정이며 상기 모집총액 및 발행제비용은 수요예측 결과를 반영하여 변경될 수 있습니다.

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
70,000,000,000

발행제비용(2)
240,911,600

순수입금[(1)-(2)]
69,759,088,400

주) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정이며 상기 모집총액 및 발행제비용은 수요예측 결과를 반영하여 변경될 수 있습니다.

나. 발행제비용의 내역

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

인수수수료
45,000,000
발행총액 × 0.15%

대표주관수수료
15,000,000

발행총액
× 0.05%

사채관리수수료
1,800,000
정액

발행분담금
18,000,000
만기 2년 이하 : 발행가액 × 0.06%

표준코드수수료
20,000
건당 2만원

상장수수료
1,300,000
발행금액 250억 이상 ~ 500억 미만

상장연부과금
200,000
1년당 100,000원 (최대 50만원)

채권등록수수료
300,000
발행액 X 0.001% (최대 50만원)

신용평가수수료
19,500,000
한기평, NICE (VAT별도)

합 계
101,120,000
-

주1) 세부내역 - 발행분담금 : 금융기관분담금 징수 등에 관한 규정 제5조 - 인수수수료 : 회사와 인수단 협의 - 사채관리수수료: 회사와 사채관리회사 협의 - 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료 - 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10> - 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10> - 표준코드부여수수료 : 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2 -
채권등록수수료 : 채권등록업무규정 <별표>

주2) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정이며 상기 모집총액 및 발행제비용은 수요예측 결과를 반영하여 변경될 수 있습니다.

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

인수수수료
105,000,000
발행총액 × 0.15%

대표주관수수료
35,000,000

발행총액
× 0.05%

사채관리수수료
4,200,000
정액

발행분담금
49,000,000
만기 2년 초과 : 발행가액 × 0.07%

표준코드수수료
20,000
건당 2만원

상장수수료
1,400,000
발행금액 500억 이상 ~ 1,000억 미만

상장연부과금
291,600
1년당 100,000원 (최대 50만원)

채권등록수수료
500,000
발행액 X 0.001% (최대 50만원)

신용평가수수료
45,500,000
한기평, NICE (VAT별도)

합 계
240,911,600
-

주1) 세부내역 - 발행분담금 : 금융기관분담금 징수 등에 관한 규정 제5조 - 인수수수료 : 회사와 인수단 협의 - 사채관리수수료: 회사와 사채관리회사 협의 - 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료 - 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10> - 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10> - 표준코드부여수수료 : 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2 -
채권등록수수료 : 채권등록업무규정 <별표>

주2) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정이며 상기 모집총액 및 발행제비용은 수요예측 결과를 반영하여 변경될 수 있습니다.

2. 자금의 사용목적
가. 자금의 사용목적

회차 :
15-1
(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
30,000,000,000
-
-
30,000,000,000
-

회차 :
15-2
(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
70,000,000,000
-
-
70,000,000,000
-

나. 자금의 세부 사용내역

당사는 금번 발행할 회사채 발행가액 금 1,000억원을 채무상환자금으로 사용할 계획입니다.[채무상환자금 상세 내역]

(단위 : 억원)

구분
차입일
상환기일
이자율
금액

은행차입금
2023-07-06
2027-07-06
6.31~6.51%
1,000

합계
1,000

주1) 실제 자금 사용일까지 은행예금, MMT(Money Market Trust) 등 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

주2) 부족자금은 당사 보유자금을 사용할 계획입니다.

(주6) 정정 후

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
50,000,000,000

발행제비용(2)
319,870,000

순수입금[(1)-(2)]
49,680,130,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정
입니다.

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
150,000,000,000

발행제비용(2)
310,561,600

순수입금[(1)-(2)]
149,689,438,400

주) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정
입니다.

나. 발행제비용의 내역

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

인수수수료
240,000,000
정액 지급

대표주관수수료
25,000,000

발행총액
× 0.05%

사채관리수수료
1,500,000
정액

발행분담금
30,000,000
만기 2년 이하 : 발행가액 × 0.06%

표준코드수수료
20,000
건당 2만원

상장수수료
1,400,000
발행금액 500억 이상 ~ 1,000억 미만

상장연부과금
200,000
1년당 100,000원 (최대 50만원)

채권등록수수료
500,000
발행액 X 0.001% (최대 50만원)

신용평가수수료
21,250,000
한기평, NICE (VAT별도)

합 계
319,870,000
-

주1) 세부내역 - 발행분담금 : 금융기관분담금 징수 등에 관한 규정 제5조 - 인수수수료 : 회사와 인수단 협의 - 사채관리수수료: 회사와 사채관리회사 협의 - 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료 - 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10> - 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10> - 표준코드부여수수료 : 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2 -
채권등록수수료 : 채권등록업무규정 <별표>

주2) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정
입니다.

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

인수수수료
60,000,000
정액 지급

대표주관수수료
75,000,000

발행총액
× 0.05%

사채관리수수료
4,500,000
정액

발행분담금
105,000,000
만기 2년 초과 : 발행가액 × 0.07%

표준코드수수료
20,000
건당 2만원

상장수수료
1,500,000
발행금액 1,000억 이상 ~ 2,000억 미만

상장연부과금
291,600
1년당 100,000원 (최대 50만원)

채권등록수수료
500,000
발행액 X 0.001% (최대 50만원)

신용평가수수료
63,750,000
한기평, NICE (VAT별도)

합 계
310,561,600
-

주1) 세부내역 - 발행분담금 : 금융기관분담금 징수 등에 관한 규정 제5조 - 인수수수료 : 회사와 인수단 협의 - 사채관리수수료: 회사와 사채관리회사 협의 - 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료 - 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10> - 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10> - 표준코드부여수수료 : 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2 -
채권등록수수료 : 채권등록업무규정 <별표>

주2) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정
입니다.

2. 자금의 사용목적
가. 자금의 사용목적

회차 :
15-1
(기준일 :

2025년 04월
16일

)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
50,000,000,000
-
-
50,000,000,000
-

회차 :
15-2
(기준일 :

2025년 04월
16일

)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
150,000,000,000
-
-
150,000,000,000
-

나. 자금의 세부 사용내역

당사는 금번 발행할 회사채 발행가액 금
2,000억원을 채무상환자금으로 사용할 계획입니다.[채무상환자금 상세 내역]

(단위 : 억원)

구분
차입일
상환기일
이자율
금액

은행차입금
2023-07-06
2027-07-06
6.31~6.51%
2,000

합계
2,000

주1) 실제 자금 사용일까지 은행예금, MMT(Money Market Trust) 등 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

주2) 부족자금은 당사 보유자금을 사용할 계획입니다.

【 대표이사 등의 확인 】

금호타이어15_대표이사확인서명_0417

증 권 신 고 서

( 채 무 증 권 )

[증권신고서 제출 및 정정 연혁]

제출일자
문서명
비고

2025년 04월 11일
증권신고서(채무증권)
최초제출

2025년 04월 17일
[기재정정]증권신고서(채무증권)
수요예측 결과 반영

금융위원회 귀중
2025년 04월 11일

회 사 명 :
금호타이어 주식회사

대 표 이 사 :
정 일 택

본 점 소 재 지 :
광주광역시 광산구 어등대로 658

(전 화)
062-940-2114

(홈페이지)
http://www.kumhotire.com

작 성 책 임 자 :
(직 책) 상무 (성 명) 김 준 석

(전 화)
02-6303-8161

모집 또는 매출 증권의 종류 및 수 :

금호타이어(주) 제15-1회 무기명식 이권부 무보증사채
금호타이어(주) 제15-2회 무기명식 이권부 무보증사채

모집 또는 매출총액 :
200,000,000,000
원

증권신고서 및 투자설명서 열람장소

가. 증권신고서

전자문서 :
금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

나. 투자설명서

전자문서 :
금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

서면문서 :

금호타이어(주) →
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→ 서울특별시 영등포구 여의대로 108
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【 대표이사 등의 확인 】

금호타이어15_대표이사확인서명_0411

요약정보

1. 핵심투자위험

하단의 핵심투자위험은 증권신고서 본문에 기재된 투자위험요소 중 중요한 항목만을 투자자의 이해도 제고를 위하여 간단ㆍ명료하게 요약한 것입니다. 자세한 투자위험요소는 "본문-제1부 모집 또는 매출에 관한 사항-Ⅲ. 투자위험요소"에 기재되어 있으니 참고하시기 바랍니다.

구 분
내 용

사업위험

(1) 사업위험 작성 범위

2024년 연결기준 당사의 타이어와 관련된 매출액은 4조 5,267억원으로 전체 매출액 4조 5,322억원의 99.9%를 차지하고 있어, 당사 사업에서 차지하는 비중이 매우 높은 편입니다.
비타이어에 속하는 자동차용품판매(ATB), 고무소재 공급(CMB) 등의 매출액은 55억원으로 비중은 0.1%입니다.
이처럼, 타이어와 관련된 매출 비중이 절대적으로 높은 당사의 사업적 특성을 고려하여, 본 증권신고서의 사업위험은 타이어 부문을 중심으로 작성하였사오니, 투자자들께서는 참고하시어 의사결정 하시기 바랍니다.

(2)
글로벌 및 국내 자동차 산업의 불확실성 증대에 따른 위험

타이어 제조업을 영위하고 있는 당사는 전방산업인 자동차산업 경기에 크게 영향을 받으며, 자동차 수요는 고가의 제품 특성상 글로벌 경기 동향에 민감하게 반응하는 특성을 보입니다. 따라서 주요 선진시장의 경기부진 지속, 지정학적 갈등, 자국 우선주의, 글로벌 공급망 재편 등은 자동차 수요 정체 혹은 감소로 이어져 당사의 영업실적 및 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의 하시기 바랍니다.
(3) 원재료(천연고무 및 석유화학제품) 가격 상승과 관련된 위험
당사가 영위하는 타이어 산업의 주요 원자재는 천연고무, 합성고무, 그리고 카본블랙, 코드지 등 석유화학제품이며, 특히 합성고무와 석유화학제품의 단가는 환율 및 유가변동의 영향을 많이 받는 특징이 있습니다.
원자재 가격 변동은 타이어 기업들의 단기적인 수익성에 중대한 영향을 끼치는 요소이며 원자재 가격의 인상에 적절히 대응하지 못했을 경우 회사의 수익을 악화시킬 수 있는 위험이 있습니다. 당사는 원재료비 등락이 수익성 지표에 미치는 영향을 최소화하기 위해 장기 구매계약 및 구매처 다변화 등을 통해 안정적인 조달을 하기 위해 노력하고 있습니다. 다만 유가 변동, 원재료 조달 차질 등은 원재료 가격의 불확실성으로 작용할 수 있습니다.
따라서 이와 관련하여 지속적인 모니터링이 필요하오니 투자자들께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

(4) 상위기업이 시장을 선도하는 과점구도에 따른 위험

글로벌 타이어 시장은 다수의 제조사가 참여하는 완전경쟁에 가까운 시장구조를 형성하고 있으나, 실제 실적을 살펴보면 소수의 상위 기업이 시장을 선도하는 구조입니다.
2023년 기준 상위 4개사인 미쉐린(프랑스 계), 브릿지스톤(일본 계), 굿이어(미국 계), 콘티넨탈(독일 계)의 시장점유율 합계가 약 43%로 큰 시장지배력을 발휘하고 있는 것을 확인할 수 있습니다.
국내 타이어시장 또한 당사와 한국타이어앤테크놀로지, 넥센타이어가 전체시장의 약 90%를 점유하고 있는 과점구도의 형태입니다. 다만, 글로벌 및 내수 시장의 경쟁심화는 당사에 위협 요인으로 작용할 것으로 판단됩니다. 장기적으로 중국, 인도 등 신흥국들의 빠른 성장 및 외산업체의 내수시장 진입이 국내 타이어 업체 및 당사에게 위협요인이 될 수 있으니
투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

(5)
타이어 제조사 수익성 저하 위험

국내 타이어 산업은 전체 산업 대비 수익성 지표가 양호합니다. 이는 국내 타이어 시장이 과점적 시장구조를 보이는 가운데 산업 전반적으로 교체용 타이어 시장의 안정적인 성장과 고부가가치 제품인 18인치 이상 고인치 타이어 판매 비중 확대 등 제품 믹스 개선의 영향 때문입니다. 2024년의 경우 교체용 타이어 시장의 성장과 프리미엄 및 전기차 전용 타이어 수요 증가에 힘입어 견조한 성장세를 이어갔습니다. 글로벌 완성차 시장의 수요는 둔화세를 보이고 있으나 교체용 타이어 시장의 수요 확대로 인하여 타이어 제품의 생산과 판매가 늘어나며 국내 타이어 3개사는 우수한 실적을 기록하였습니다. 비록
타이어 산업이 전반적으로 우수한 수익성을 유지하고 있으나 지속적인 생산능력의 증대와 글로벌 시장 점유율의 상승이 이루어지지 못할 경우, 기존 과점구조를 형성하고 있는 당사를 포함한 3개사의 성장이 정체될 가능성이 있습니다. 또한 최근까지 지속적으로 외산 타이어의 내수 시장 진입 비율이 높아지고 있다는 점도 국내 상위 메이커에 위협요인이 될 수 있습니다.
투자자들께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

(6)
시장환경 변화에 관한 위험

타이어 산업은 최근 제품에 대한 소비자 요구 다양화, 전기차 시장 확대, 친환경에 대한 관심 증가 등에 따라 고성능/전기차/친환경 타이어 등 제품 니즈 확대에 대응할 필요성이 높아지고 있습니다. 따라서 품질 및 연구개발력에 따른 업체 간 점유율과 영업실적의 차별화는 보다 가속화될 것으로 판단되오니 투자자들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
(7)
매출 편중 위험

2024년 연결기준 당사의 타이어와 관련된 매출은 4조 5,267억원으로 전체 매출액 4조 5,322억원 대비 99.9%를 차지
하고 있으며, 이외에 비타이어에 속하는 자동차용품판매(ATB), 고무소재 공급(CMB) 등의 매출액은 55억원으로 비중은 0.1%입니다.
타이어 부문의 사업 비중이 전체 회사 수익의 대부분을 차지하고 있는 당사 사업 구조는 역량 집중을 통한 경쟁력 강화 측면에 있어서 장점을 가질 수 있으나, 해당 사업부의 매출 악화 시 회사 전체의 매출이 감소하는 모습으로 나타날 가능성이 존재합니다. 타이어 제조판매 산업이 금융위기 등 세계적인 경기 둔화로 인해 수요가 급격히 감소하거나 경쟁 심화로 산업의 수익성이 크게 악화될 경우에는 회사 전반의 수익성 둔화가 나타날 가능성도 배제할 수 없으므로 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(8)
환율 관련 위험

당사는 전세계를 대상으로 사업을 영위하는 글로벌 기업으로서 연결기준 타이어부문 전체 매출액 중 해외매출 비중은 2024년 기준 83.8%를 기록하며 높은 수출 의존도를 나타내고 있습니다.
이와 같이 당사는 해외 매출 비중이 높아 국내 경영환경 대비 환율의 변동, 글로벌 경기 변화 등 해외 경영환경의 변화가 당사의 실적에 큰 영향을 미치게 됩니다.
최근 미중 관세갈등이 격화됨에 따라 원/달러 환율이 장중 1,490원을 육박하는 등 2009년 글로벌 금융위기 이후 최고치를 기록하고 있습니다. 해당 이슈는 변동성이 매우 높으며 투자자께서는 수시로 변동하는 환율의 흐름을 모니터링하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

환율의 급격한 변화는 외환관련 손실 발생을 유발함으로써 당사의 순이익에 부정적인 영향을 미칠 위험이 있으며, 환율 하락(원화가치의 상승)은 가격경쟁력을 약화시켜 매출 실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
또한,
미국의 관세정책에 따른 환율 변동 및 유가 하락 등의 글로벌 금융시장 변동성에 따라 당사의 수출 증가세가 둔화될 경우 당사의 매출 및 수익 실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
투자자 여러분께서는 이점 유의하여 주시기 바랍니다.

(9)
미국의 관세 부과와 관련된 위험

과거 2021년 트럼프 1기 행정부 당시, 미국 상무부는 한국산 승용차 및 경트럭 타이어에 대한 고율의 반덤핑 관세를 부과하였으며 이후 2024년 2월 관세율이 낮춰진 바 있습니다. 당사의 반덤핑 관세율은 2021년 21.74% 수준에서 5.4%로 하락하였습니다.
또한, 트럼프 2기 행정부는 자국보호를 강조하며 수입산 제품에 대한 보편관세 기조를 나타내고 있습니다. 2025년 4월 2일(현지시각) 트럼프 미 대통령은 주요 무역상대 57개국에 최대 50% 상호 관세를 부과한다고 공식 발표하였습니다. 이는 전문가들의 예상을 훨씬 뛰어 넘는 조치로 평가되며, 전세계 무역이 위축되면서 세계 경제에 광범위한 타격을 줄 가능성이 있습니다. 미국 및 중국은 서로의 수입품에 대한 관세율을 높이며 보복조치를 취하고 있으며, 미중 관세갈등은 현재 진행형임과 동시에 변동성이 매우 높은 이슈이기에 지속적인 모니터링이 필요합니다. 북미 지역은 2024년 기준 당사 매출의 30.7%를 차지하는 가장 큰 시장이며, 트럼프 정부의 관세정책에 따라 당사를 포함한 국내 타이어 업체의 가격경쟁력이 떨어져 실적 하락으로 이어질 가능성도 배제할 수 없습니다. 현지 생산 확대 및 해외 생산기지 다변화가 핵심 대안으로 논의되고 있으며, 당사의 경우 2016년 가동을 시작한 미국 조지아주 공장의 생산량 조정 및 유럽 공장 신설 등을 검토하고 있습니다. 이처럼 트럼프 2기 행정부의 관세 정책은 변동성이 큰 이슈이기에 투자자께서는 해당 부분을 모니터링하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

회사위험

(1) 수익성과 관련된 위험

당사는 국내에서 2위의 시장지위를 보유한 타이어 제조/판매업체로서 국내 및 글로벌 완성차업체와의 장기간 고정적인 거래관계를 통해 사업안정성을 확보하고 있습니다.
당사는 규모의 경제에 기반한 생산효율성, 고성능타이어 판매 비중 확대 등을 통해 우수한 수익성을 기록하고 있습니다.
2024년 들어 완성차 수요가 둔화추세에 접어들면서 OE 수요가 감소하였으나, 미국, 유럽 등 선진시장 성장을 바탕으로 2024년 매출액은 4조 5,322억원을 기록하며 2023년 매출액 대비 12.1% 증가하였습니다. 2024년 영업이익은 5,886억원, 영업이익률은 13.0%를 기록하며 고마진 제품 중심 밸류 개선 등으로 우수한 수익성을 기록하였습니다.
한편, 당사의
영업실적은 전방산업인 자동차산업에 영향을 받으므로, 향후 글로벌 완성차 수요가 지속적으로 둔화될 경우 당사 수익성이 저하될 가능성이 존재합니다. 또한, 글로벌 타이어 업계의 경쟁 강도 심화 및 원재료 가격의 상승 등으로 인해 시장 및 영업 환경의 급격한 변동이 발생하는 경우 당사의 수익성에 부정적인 요소로 작용할 수 있으므로
투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
(2) 재무안정성과 관련된 위험

당사는 2023년 들어 EBITDA 창출력 및 전반적인 현금흐름이 개선되며 차입금이 감소하였고, 재무안정성 지표가 개선
되었습니다.
2024년에는 고마진 제품 중심 밸류 개선 등으로 영업이익이 크게 증가하였으며, 이에 재무안정성도 크게 개선되어 부채비율 181.5% 및 순차입금의존도 34.2%를 기록
하였습니다.
2024년말 기준 당사의 총차입금규모는 약 2조 594억원이며, 이 중 1년이내 만기가 도래하는 유동성차입금 규모는 약 1조 1,776억원(총차입금의 약 57.2%)
입니다. 이와 같이
당사의 재무안정성은 점진적으로 개선되고 있으나, 해외공장 증설, 글로벌 타이어 시장 업황 변동 및 경쟁 심화 등으로 인하여 기 예상된 현금흐름을 창출하지 못하여 부담이 확대되는 경우 당사의 재무안정성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
투자자 여러분께서는 이러한 내용에 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.
(3) 영업현금흐름과 관련된 위험

당사는 2021년 이후 외형확대가 지속되는 가운데, 최근 영업수익성이 우수한 수준으로 회복됨에 따라 안정적인 영업활동현금흐름을 유지하고 있습니다.
2023년 들어 회사의 영업수익성이 크게 개선되며 회사의 EBITDA 창출규모가 전년대비 2배 이상으로 확대되었으며, 재고관련 운전자금 부담 완화가 동반되어, 증설 관련 CAPEX 소요에도 불구하고 잉여현금이 크게 개선되었습니다.
2024년 기준 영업활동현금흐름은 5,199억원을 기록하며 2023년 5,052억원 대비 소폭 증가
하였습니다.
2024년 말 기준 현금및현금성자산은 2,078억원으로 2023년말 2,585억원 대비 19.6% 감소하였습니다.
이는 약 5,223억원의 장기차입금을 상환함에 따라 재무활동으로부터의 현금유출 규모가 증가하였기 때문입니다.
당사는 회복된 영업수익성 유지 전망에 따라 금융비용 및 CAPEX에 원활히 대응하여 개선된 현금흐름을 지속할 것으로 예상됩니다. 그러나, 판매부진, 대외 시장상황 악화 등으로 영업활동현금흐름이 감소할 가능성도 배제할 수 없기에 투자자 여러분들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(4) 환율변동과 관련된 위험

2024년 기준 당사의 타이어부문 매출액 중 약 83.8%가 해외에서 발생하고 있는 등 당사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 환율변동으로 인한 위험에 노출
되어 있습니다. 당사는 미국 달러화와 유로화를 비롯하여 당사가 취급하고 있는 10개 외국 통화로부터 발생되는 환 위험을 주기적으로 적절한 위험 회피 수단 및 수준을 설정하여 왔습니다.당사의 위험 회피 전략은 주로 자산 부채의 Matching 및 결제 통화별 Leading과 Lagging을 통한 자연적 Hedge를 달성하는 데 중점을 두고 있으며, 필요할 경우에는 금융상품을 활용한 인위적 Hedge 또한 배제하고 있지 않습니다. 당사의 환위험관리정책에 따라 외환 관련 손익은 안정적으로 유지되고 있는 것으로 판단됩니다.

그러나
예측하지 못한 시장의 변수로 환율이 급격히 변동할 경우, 당사의 수익 및 재무구조에 일시적으로 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(5) 특수관계자 거래와 관련된 위험

당사의 최대주주는 2024년 말 기준 싱웨이코리아 주식회사이며 당사의 지분 45.0%를 보유하고 있습니다.
당사의
특수관계자간의 매출 등 거래는 2024년 연결기준으로 총 매출액 대비 약 0.4% 수준을 유지하고 있어 계열사간 매출이 당사의 매출에서 차지하는 비중은 미미한 수준으로 계열사간 매출로 인한 당사의 위험요인은 크지 않은 수준으로 판단됩니다.
한편, 당사가 출자중인 종속회사는 타이어 제조, 판매 등을 위해 해외에 설립된 비상장회사이며, 당사가 지분 50% 이상을 보유하고 있습니다
. 종속회사의 경영실적이나 재무상황이 악화될 경우 연결 재무제표 등을 통해 당사의 경영실적 및 재무상황에 직접적으로 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 해외법인의 경우 글로벌 경제 상황과의 관련성이 더 높아 국내 법인 대비 수익의 변동성이 높을 수 있사오니 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(6) 최대주주 또는 지배구조와 관련된 위험

당사가 과거 속했던 금호아시아나그룹은 유동성 악화로 2009년 12월 금호산업과 당사에 대한 워크아웃(기업재무구조개선)을 신청한 바 있으며, 당사가 재무구조개선 절차를 성공적으로 이행함에 따라 2014년 12월에 워크아웃 절차가 종료되었습니다. 2016년 9월 채권단 지분에 대한 공개경쟁입찰 방식의 매각 공고가 있었으며, 2017년 1월 우선협상자로 중국의 타이어제조사 더블스타그룹이 선정되었습니다. 이후 인수가격 등 협상 이견으로 매각이 잠시 무산되었으나, 2018년 3월 당사 노사 및 산업은행 등이 참여한 긴급 간담회를 통해 유상증자 형태로 자본유치 및 경영정상화 방안에 대해 상호 합의하였습니다. 2018년 4월 약 6,460억원 규모의 제3자배정증자의 형태로 더블스타그룹의 싱웨이코리아 주식회사와 신주인수계약을 체결하였으며, 같은 해 7월 납입이 완료되었습니다. 싱웨이코리아는 2023년 7월 당사 채권단과 지분 처분제한 기간을 2025년까지 2년 연장하였으며, 이후 2년은 경영안정성을 위해 최대주주 지위는 유지하는 선에서 일부 지분을 매각할 수 있습니다. 당사는 현재 경영 구조를 유지하며 실적 확대를 통한 기업 성장을 이어간다는 전략을 가지고 있습니다. 다만, 최대주주 지위 유지기간 이후 지분매각 가능성 등은 현 시점에서 예측하기 어렵기에 투자자께서는 이 점 참고하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

(7) 우발부채 및 소송 등과 관련된 위험
본 신고서 제출일 전일 기준
당사가 계류중인 소송사건, 해외 종속기업 등에 대해 제공하고 있는 지급보증 등의 우발채무가 존재합니다. 현재 다수의 소송이 진행 중에 있으며 소송의 최종 결과 및 영향은 합리적으로 예측할 수 없습니다. 소송결과에 따라 당사에 부정적인 영향을 끼칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
당사가 제공하고 있는 해외 종속기업 지급보증에 대한 대지급이 현실화되어 당사의 실적 및 재무구조에 부정적인 영향을 미칠 가능성은 낮은 것으로 판단됩니다. 다만,
글로벌 경기침체 장기화, 금융위기 발생 등의 경영환경 변화에 따라 해외종속기업의 실적악화가 발생하여 우발채무 등이 현실화될 경우, 당사의 수익성 등 실적에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있으며, 그에 따라 당사의 재무구조 또한 악화될 수 있으니 이 점 유의하여 투자하시기 바랍니다.

기타 투자위험

(1) 환금성 제약 가능성 위험
본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이고, 상장예정일은 2025년 04월 24일입니다.
본 사채는 한국거래소의 채무증권 신규상장 심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 예상되며, 환금성 위험은 미약한 것으로 판단
하고 있습니다. 그러나
채권시장에 상존하는 여러 변수들과 변동성에 의해 상장 이후 수급 불균형 등의 원인으로 환금성이 훼손
될 수 있으니 투자자께서는 이 점을 유의하시기 바랍니다.
(2) 사채권의 전자등록 발행에 관한 사항
본 사채는 '주식ㆍ사채등의전자등록에관한법률'에 의거
전자등록기관인 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 사채의 권리 내용을 전자등록하고 사채권은 발행하지 아니합니다.
본 사채에 대하여는 실물채권을 발행하거나 등록필증을 교부하지 아니합니다.
(3) 공모일정 변경 관련 위험

본 증권신고서 상의 공모일정은 확정된 것이 아니며, 금융감독원 공시 심사과정에서 정정사유 발생 시 변경
될 수 있습니다. 또한,
증권신고서 제출이후 금융감독원 공시 심사과정에서 정정사유 발생 등으로 증권신고서의 내용이 수정
될 수 있습니다. 이에 따라 투자자께서는 최종 증권신고서 및 투자설명서의 내용을 참고하시어 투자를 결정하시기 바랍니다.
(4) 기한의 이익 상실 관련 위험
당사가 본 사채의 발행과 관련하여 사채관리회사와 맺은
사채관리계약과 관련하여 재무비율 등의 유지, 지급보증 및 담보권 설정 등의 제한, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 주관회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언
할 수 있습니다. 기타 자세한 사항은 사채관리계약서를 참고하시기 바랍니다.
(5) 증권신고서의 효력 발생과 관련된 위험
'자본시장과금융투자업에관한법률' 제120조 제3항에 의거
이 증권신고서의 효력의 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.
(6) 원리금상환 불이행 위험
본 사채는 금융기관이 보증한 것이 아니므로
원리금지급은 당사가 전적으로 책임을 지며 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속
됩니다.
(7) 예금자보호법 적용 여부
본 사채는
예금자보호법의 적용대상이 아니며, 금융기관 등이 보증한 것이 아니므로 원리금상환 책임은 당사에게 있습니다. 따라서, 투자자께서는 이러한 점을 고려
하시어 투자에 유의하시기 바랍니다.
(8) 신용등급 관련 위험
본 사채는
한국기업평가(주) 및 NICE신용평가(주)로부터 A0(안정적)등급
을 받은 바 있습니다.

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

회차 :
15-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
50,000,000,000
모집(매출)총액
50,000,000,000

발행가액
50,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2027년 04월 23일

원리금지급대행기관
우리은행역전기업영업지원팀
(사채)관리회사
한국예탁결제원

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2025년 04월 04일
한국기업평가
회사채 (A0)

2025년 04월 04일
나이스신용평가
회사채 (A0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
케이비증권
2,000,000
20,000,000,000
90,000,000(정액)
총액인수

대표
한국투자증권
2,000,000
20,000,000,000
90,000,000(정액)
총액인수

인수
삼성증권
1,000,000
10,000,000,000
60,000,000(정액)
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2025년 04월 23일
2025년 04월 23일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
50,000,000,000

발행제비용
319,870,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2025년 03월 28일 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음

▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함

▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이며, 상장예정일은 2025년 04월 24일임

주)
본 사채의 이자율 및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다.

회차 :
15-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
150,000,000,000
모집(매출)총액
150,000,000,000

발행가액
150,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2028년 04월 21일

원리금지급대행기관
우리은행역전기업영업지원팀
(사채)관리회사
한국예탁결제원

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2025년 04월 04일
한국기업평가
회사채 (A0)

2025년 04월 04일
나이스신용평가
회사채 (A0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
10,000,000
100,000,000,000
30,000,000(정액)
총액인수

인수
신한투자증권
5,000,000
50,000,000,000
30,000,000(정액)
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2025년 04월 23일
2025년 04월 23일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
150,000,000,000

발행제비용
310,561,600

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2025년 03월 28일 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음

▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함

▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이며, 상장예정일은 2025년 04월 24일임

주)
본 사채의 이자율 및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요

[회 차 :
15-1
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
50,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록총액의 100.00%로 한다.

모집 또는 매출총액
50,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법

이자는 본 사채 발행일로부터 원금상환기일 전까지 계산하여 매 3개월마다 연 사채이율의 1/4씩 분할하여 후지급하며, 이자지급기일은 다음과 같다. 다만, 이자지급 기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우, 그 다음 영업일을 지급일로 하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.

이자지급일에 이자지급을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

이자지급 기한

2025년 07월 23일,
2025년 10월 23일,
2026년 01월 23일,
2026년 04월 23일,

2026년 07월 23일,
2026년 10월 23일,
2027년 01월 23일,
2027년 04월 23일.

신용평가 등급
평가회사명
NICE신용평가(주)
한국신용평가(주)
한국기업평가(주)

평가일자
2025년 04월 04일
-
2025년 04월 04일

평가결과등급
A0(안정적)
-
A0(안정적)

대표주관회사
NH투자증권(주), 케이비증권(주), 한국투자증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법
본 사채의 원금은 2027년 04월 23일에 일시 상환한다. 다만, 원금상환기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 상환일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.원금상환일에 원금상환을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

상 환 기 한
2027년 04월 23일

청 약 기 일
2025년 04월 23일

납 입 기 일
2025년 04월 23일

등 록 기 관
한국예탁결제원

상 장 여 부
본 증권은 2025년 04월 24일 한국거래소에 상장될 예정임

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 역전기업영업지원팀

회사고유번호
00201692

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2025년 03월 28일 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음

▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함

▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이며, 상장예정일은 2025년 04월 24일임

주)
본 사채의 발행수익률 및 연리이자율은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다.

[회 차 :
15-2
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
150,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록총액의 100.00%로 한다.

모집 또는 매출총액
150,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법

이자는 본 사채 발행일로부터 원금상환기일 전까지 계산하여 매 3개월마다 연 사채이율의 1/4씩 분할하여 후지급하며, 이자지급기일은 다음과 같다. 다만, 이자지급 기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우, 그 다음 영업일을 지급일로 하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
단, 마지막 이자지급의 계산은 발행가액에 사채의 이율을 곱한 액수에 직전 이자지급기일로부터 최종 이자지급기일 전일까지 실제일수를 곱한 후, 이를 365로 나눈 금액으로 하되 소수 첫째 자리 이하의 금액은 절사한다. 이자지급기일은 다음과 같다.
이자지급일에 이자지급을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

이자지급 기한

2025년 07월 23일,
2025년 10월 23일,
2026년 01월 23일,
2026년 04월 23일,

2026년 07월 23일,
2026년 10월 23일,
2027년 01월 23일,
2027년 04월 23일,

2027년 07월 23일,
2027년 10월 23일,
2028년 01월 23일,
2028년 04월 21일.

신용평가 등급
평가회사명
NICE신용평가(주)
한국신용평가(주)
한국기업평가(주)

평가일자
2025년 04월 04일
-
2025년 04월 04일

평가결과등급
A0(안정적)
-
A0(안정적)

대표주관회사
NH투자증권(주), 케이비증권(주), 한국투자증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법
본 사채의 원금은 2028년 04월 21일에 일시 상환한다. 다만, 원금상환기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 상환일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.원금상환일에 원금상환을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

상 환 기 한
2028년 04월 21일

청 약 기 일
2025년 04월 23일

납 입 기 일
2025년 04월 23일

등 록 기 관
한국예탁결제원

상 장 여 부
본 증권은 2025년 04월 24일 한국거래소에 상장될 예정임

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 역전기업영업지원팀

회사고유번호
00201692

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2025년 03월 28일 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음

▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함

▶ 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이며, 상장예정일은 2025년 04월 24일임

주)
본 사채의 발행수익률 및 연리이자율은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

2. 공모방법

해당사항 없습니다.

3. 공모가격 결정방법

가. 공모가격 결정방법 및 절차

구 분
내 용

공모가격 최종결정
- 발행회사: 대표이사, CFO, 금융팀장 등- 공동대표주관회사 : 담당 임원 및 부서장 등

공모가격 결정 협의절차
수요예측 결과 및 금융시장의 상황 등을 감안한 후 발행회사와 공동대표주관회사가 협의하여 발행수익률을 결정할 예정입니다.

수요예측결과 반영여부
수요예측 참여물량 중 "유효수요(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)"를 집계하고, 해당 결과를 바탕으로 시장상황 등을 종합적으로 고려하여 발행회사와 공동대표주관회사가 협의를 통해 발행수익률을 결정합니다.

수요예측 재실시 여부
공동대표주관회사는 수요예측 실시 이후 제출된 증권신고서에 대한 금융감독원의 정정 요구명령 등으로 인하여 발행일정이 변경될 경우에도 별도의 수요예측을 재실시하지 않고 최초의 수요예측 결과를 따릅니다.

나. 공동대표주관회사의 수요예측기준 절차 및 배정방법

구 분
내 용

공모희망금리 산정 방법
공동대표주관회사인 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)는 금호타이어(주) 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채의 발행에 있어 민간채권평가사의 평가금리, 국고금리 대비 등급민평금리 스프레드 동향, 동일등급/동일만기 회사채 최근 발행사례와 수요예측 결과, 채권시장 동향 및 전망 등을 고려하여 공모희망금리를 아래와 같이 결정하였습니다.

공모희망금리

수요예측 시 공모희망금리는 다음과 같이 결정하였습니다.[제15-1회]
수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.[제15-2회]
수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.본 사채의 공모희망금리 밴드는 A0 등급 회사채 등급민평금리와 시장상황 등을 고려하여 결정되었습니다. 발행회사와 공동대표주관회사가 협의하여 제시하는 공모희망금리 밴드는 금리를 확정 또는 보장하는 것이 아니기 때문에 단순 참고 사항으로 활용해야 하며, 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 유효수요와 차이가 있음을 주지하시기 바랍니다.공모희망금리 산정에 대한 구체적인 근거는 아래 공모희망금리 산정 근거를 참고하여 주시기 바랍니다.

수요예측 참가신청 관련사항

수요예측은 "무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 진행하며, 수요예측 프로그램은 "한국금융투자협회"의 K-Bond 프로그램 및 Fax 접수방법 등을 사용합니다. 단, 프로그램을 사용하지 못하는 불가피한 상황이 발생할 경우 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 협의하여 Fax 등 수요예측 방법을 결정할 수 있습니다.수요예측 기간은 2025년 04월 15일 09시부터 16시 30분까지입니다.수요예측 신청 시 신청수량의 범위, 수량 및 가격단위는 아래와 같습니다.① 최저 신청수량 :
10억원② 수량단위 :
10억원
③ 가격단위: 0.01%p.

배정관련 사항
수요예측 결과를 반영하여 금리 결정 및 배정하는 과정에서 유효수요 결정, 금리 결정, 배정대상 및 기준은 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 공동대표주관회사의 수요예측 지침에 근거하여 공동대표주관회사가 결정합니다. 단, 필요 시 발행회사와 협의하여 결정합니다.※ "무보증사채 수요예측 모범규준"I. 수요예측 업무절차5. 배정에 관한 사항가. 배정기준 운영- 공동대표주관회사는 무보증사채의 배정에 관한 합리적인 기준을 마련하여 운영합니다.나. 배정시 준수 사항- 공동대표주관회사는 수요예측 종료 후 수요예측 참여자별로 청약예정 물량을 배정할 때에 다음 각 사항을 준수합니다.① 과도하게 낮은 금리에 참여한 자를 부당하게 우대하여 배정하지 아니할 것② 금리를 제시하지 않은 수요예측 참여자는 낮은 가중치를 부여하여 배정할 것다. 배정시 가중치 적용- 공동대표주관회사는 다음 각 사항을 고려하여 수요예측 참여자별로 배정의 가중치를 달리 적용할 수 있습니다.① 참여시간ㆍ참여금액 등 정량적 기준② 수요예측 참여자의 성향ㆍ과거 참여이력 및 행태ㆍ가격평가능력 등 해당 참여자와 관련한 정성적 요소라. 납입예정 물량 배정 원칙- 공동대표주관회사는 무보증사채의 청약이 종료된 이후 청약자별로 납입예정 물량을 배정할 때에 수요예측에 참여한 자를 그렇지 않은 자보다 우대하여 배정합니다."무보증사채 수요예측 모범규준" I. 수요예측 업무절차 5. 배정에 관한 사항에 따라 공동대표주관회사는 공모채권을 배정함에 있어 수요예측에 참여한 기관투자자(인수규정 제2조, 자본시장법 제8조의 신탁업자 포함)에 대해 우대하여 배정할 예정입니다.※ 본 사채의 배정에 관한 세부사항은 본 증권신고서 "제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항"을 참고하시기 바랍니다.

유효수요 판단 기준
"유효수요"(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)는 한국금융투자협회의 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 "공동대표주관회사 내부지침"과 수요예측 결과에 근거하여 결정됩니다. 이러한 "유효수요"결정 이후 최종 발행금리는 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 협의를 통해 최종 결정할 예정입니다."공동대표주관회사"는 한국금융투자협회 "무보증사채 수요예측 모범규준" I. 수요예측 업무절차 - 3. 유효수요의 합리적 판단 및 내부기준에 따라 산정한 "유효수요"의 범위, 판단기준, 산정 근거 및 수요예측 결과와 확정 금액 및 확정 이자율은 2025년 04월 15일 수요예측 결과에 따라 2025년 04월 17일 정정증권신고서를 통해 공시할 예정입니다.

금리 미제시분 및 공모희망금리범위 밖 신청분의 처리방안
"무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 낮은 가중치를 부여하여 배정하거나 수요예측 결과에 따라 "유효수요(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)"의 범주에 포함되지 않아 배정되지 않을 수 있습니다.

비 고
상기와 같이 산정된 공모희망금리는 시장 및 기업의 상황에 따라 변동될수 있으며, 단순 참고 사항으로 활용하시기 바랍니다. 또한, 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 "유효수요"와 차이가 있음을 주지하시기 바랍니다.

다. 공모희망금리 산정

(1) 공모희망금리 산정 결정공동대표주관회사인 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)는 금호타이어(주)의 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채의 발행에 있어 민간채권평가사의 평가금리, 국고금리 대비 등급민평금리 스프레드 동향, 동일등급/동일만기 회사채 최근 발행사례와 수요예측 결과, 채권시장 동향 및 전망 등을 고려하여 공모희망금리를 아래와 같이 결정하였습니다.[제15-1회]
수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.[제15-2회]
수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.
(2) 공모희망금리 산정 근거 공동대표주관회사인 NH투자증권(주), 케이비증권(주) 및 한국투자증권(주)는 공모희망금리를 결정함에 있어 아래와 같은 사항을 종합적으로 검토 및 고려하여 본 사채의 공모희망금리를 결정하였습니다.① 민간채권평가회사 4사(한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가)에서 최초 증권신고서 제출 1영업일 전에 제공하는 '"A0 등급" 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)'(이하 "A0 등급민평금리"라고 한다)

[ 민간채권평가회사 4사의 "A0 등급" 회사채 평균 평가금리 ]

(기준일: 2025년 04월 10일)
(단위 : %)

항목
한국자산평가
키스자산평가
나이스피앤아이
에프앤자산평가
산술평균

"A0" 2년 만기 등급민평금리 수익률
3.339
3.306
3.316
3.326
3.321

"A0" 3년 만기 등급민평금리 수익률
3.590
3.587
3.576
3.587
3.585

주) 소수점 넷째 자리 이하 절사

(출처 : 본드웹)

② 민간채권평가회사 4사(한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가)에서 최초 증권신고서 제출 1영업일 전에 제공하는 국고채권 금리와 A0 등급민평금리 간 스프레드

[ 국고채권 대비 Credit Spread ]

(기준일: 2025년 04월 10일)
(단위 : %, %p.)

항목
국고채금리(4사평균)
Credit Spread

등급민평금리 - 국고채금리

2년 만기
2.482
0.839

3년 만기
2.440
1.145

주) 국고채금리는 민간채권평가회사 4사(한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가)에서 제공하는 평가금리의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사) 기준 입니다.

(출처 : 본드웹)

③ 최근 3개월간(2025.01.11 ~ 2025.04.10) A0 등급민평금리, 국고채금리 및 국고 대비 스프레드 추이

[ 2년 만기 ]

(단위 : %, %p.)

일자
2년 만기 A0 등급민평금리
2년 만기국고채금리
Credit Spread

등급민평금리-국고채금리

2025-01-13
3.583
2.727
0.856

2025-01-14
3.554
2.706
0.848

2025-01-15
3.576
2.730
0.846

2025-01-16
3.519
2.680
0.839

2025-01-17
3.492
2.647
0.845

2025-01-20
3.525
2.670
0.855

2025-01-21
3.511
2.632
0.879

2025-01-22
3.524
2.641
0.883

2025-01-23
3.521
2.653
0.868

2025-01-24
3.510
2.642
0.868

2025-01-31
3.503
2.645
0.858

2025-02-03
3.506
2.650
0.856

2025-02-04
3.524
2.672
0.852

2025-02-05
3.517
2.664
0.853

2025-02-06
3.522
2.670
0.852

2025-02-07
3.548
2.704
0.844

2025-02-10
3.535
2.697
0.838

2025-02-11
3.538
2.695
0.843

2025-02-12
3.550
2.704
0.846

2025-02-13
3.530
2.691
0.839

2025-02-14
3.512
2.682
0.830

2025-02-17
3.521
2.695
0.826

2025-02-18
3.537
2.714
0.823

2025-02-19
3.531
2.700
0.831

2025-02-20
3.526
2.690
0.836

2025-02-21
3.504
2.672
0.832

2025-02-24
3.499
2.664
0.835

2025-02-25
3.487
2.654
0.833

2025-02-26
3.487
2.655
0.832

2025-02-27
3.485
2.665
0.820

2025-02-28
3.465
2.650
0.815

2025-03-04
3.462
2.647
0.815

2025-03-05
3.487
2.677
0.810

2025-03-06
3.498
2.696
0.802

2025-03-07
3.464
2.667
0.797

2025-03-10
3.493
2.673
0.820

2025-03-11
3.455
2.645
0.810

2025-03-12
3.450
2.625
0.825

2025-03-13
3.462
2.640
0.822

2025-03-14
3.476
2.654
0.822

2025-03-17
3.475
2.666
0.809

2025-03-18
3.477
2.664
0.813

2025-03-19
3.490
2.674
0.816

2025-03-20
3.487
2.657
0.830

2025-03-21
3.489
2.664
0.825

2025-03-24
3.491
2.672
0.819

2025-03-25
3.499
2.677
0.822

2025-03-26
3.509
2.687
0.822

2025-03-27
3.511
2.687
0.824

2025-03-28
3.507
2.691
0.816

2025-03-31
3.456
2.630
0.826

2025-04-01
3.475
2.650
0.825

2025-04-02
3.473
2.648
0.825

2025-04-03
3.429
2.615
0.814

2025-04-04
3.340
2.532
0.808

2025-04-07
3.283
2.461
0.822

2025-04-08
3.293
2.465
0.828

2025-04-09
3.306
2.470
0.836

2025-04-10
3.321
2.482
0.839

주) 국고채금리 및 개별민평은 민간채권평가회사 4사(한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가)에서 제공하는 평가금리의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사) 기준 입니다.

(출처 : 본드웹)

[최근 3개월간 2년물 금리 및 스프레드 추이]

(
2025.01.11 ~ 2025.04.10)

(단위 : %, %p.)

2y 금리 추이.jpg
2y 금리 추이

주) 국고채금리 및 개별민평은 민간채권평가회사 4사(한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가)에서 제공하는 평가금리의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사) 기준 입니다.

(출처 : 본드웹)

[ 3년 만기 ]

(단위 : %, %p.)

일자
3년 만기 A0 등급민평금리
3년 만기국고채금리
Credit Spread

등급민평금리-국고채금리

2025-01-13
3.878
2.665
1.213

2025-01-14
3.861
2.647
1.214

2025-01-15
3.890
2.680
1.210

2025-01-16
3.831
2.625
1.206

2025-01-17
3.793
2.587
1.206

2025-01-20
3.822
2.621
1.201

2025-01-21
3.767
2.570
1.197

2025-01-22
3.775
2.577
1.198

2025-01-23
3.763
2.565
1.198

2025-01-24
3.758
2.560
1.198

2025-01-31
3.760
2.570
1.190

2025-02-03
3.753
2.563
1.190

2025-02-04
3.768
2.581
1.187

2025-02-05
3.760
2.572
1.188

2025-02-06
3.774
2.588
1.186

2025-02-07
3.827
2.645
1.182

2025-02-10
3.813
2.632
1.181

2025-02-11
3.818
2.637
1.181

2025-02-12
3.826
2.645
1.181

2025-02-13
3.803
2.625
1.178

2025-02-14
3.783
2.607
1.176

2025-02-17
3.794
2.622
1.172

2025-02-18
3.814
2.642
1.172

2025-02-19
3.802
2.630
1.172

2025-02-20
3.800
2.627
1.173

2025-02-21
3.781
2.615
1.166

2025-02-24
3.777
2.610
1.167

2025-02-25
3.765
2.600
1.165

2025-02-26
3.760
2.595
1.165

2025-02-27
3.754
2.592
1.162

2025-02-28
3.719
2.560
1.159

2025-03-04
3.702
2.542
1.160

2025-03-05
3.731
2.574
1.157

2025-03-06
3.748
2.595
1.153

2025-03-07
3.714
2.565
1.149

2025-03-10
3.744
2.595
1.149

2025-03-11
3.698
2.550
1.148

2025-03-12
3.692
2.545
1.147

2025-03-13
3.710
2.567
1.143

2025-03-14
3.729
2.587
1.142

2025-03-17
3.738
2.597
1.141

2025-03-18
3.741
2.600
1.141

2025-03-19
3.756
2.616
1.140

2025-03-20
3.736
2.597
1.139

2025-03-21
3.731
2.590
1.141

2025-03-24
3.738
2.597
1.141

2025-03-25
3.746
2.605
1.141

2025-03-26
3.760
2.620
1.140

2025-03-27
3.768
2.630
1.138

2025-03-28
3.761
2.622
1.139

2025-03-31
3.700
2.560
1.140

2025-04-01
3.722
2.585
1.137

2025-04-02
3.719
2.582
1.137

2025-04-03
3.680
2.545
1.135

2025-04-04
3.601
2.465
1.136

2025-04-07
3.543
2.405
1.138

2025-04-08
3.552
2.412
1.140

2025-04-09
3.572
2.430
1.142

2025-04-10
3.585
2.440
1.145

주) 국고채금리 및 개별민평은 민간채권평가회사 4사(한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가)에서 제공하는 평가금리의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사) 기준 입니다.

(출처 : 본드웹)

[최근 3개월간 3년물 금리 및 스프레드 추이]

(
2025.01.11 ~ 2025.04.10)

(단위 : %, %p.)

3y 금리 추이.jpg
3y 금리 추이

주) 국고채금리 및 개별민평은 민간채권평가회사 4사(한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가)에서 제공하는 평가금리의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사) 기준 입니다.

(출처 : 본드웹)

④
최근 3개월간(2025.01.11 ~ 2025.04.10) 동일등급(A0) 및 동일만기(2년 및 3년) 공모 무보증 회사채 발행사례 및 수요예측 현황

[ A0등급 발행 현황 ]

(기준일 : 2025년 04월 10일)
(단위 : 년, 억원, bp, %)

발행일
종목명
만기
발행금액
공모희망금리밴드
수요예측 후 발행결정금리
발행금리

2025-01-24
HD현대케미칼 10-1
2
800
등급민평 -30~+60
+55
4.071

2025-01-24
HD현대케미칼 10-2
3
700
등급민평 -30~+70
+60
4.363

2025-02-21
현대엘리베이터 40-1
2
300
개별민평 -30~+30
-42
3.378

2025-02-21
현대엘리베이터 40-2
3
820
개별민평 -30~+30
-46
3.594

2025-02-21
가온전선 57-1
2
600
등급민평 -30~+30
-20
3.326

2025-02-21
가온전선 57-2
3
300
등급민평 -30~+30
-29
3.510

2025-02-24
에코프로 26-2
2
150
고정 4.5%~5.2%
5.200%
5.200

2025-02-27
현대비앤지스틸 207-1
2
300
개별민평 -30~+30
-20
3.271

2025-02-27
현대비앤지스틸 207-2
3
200
개별민평 -30~+30
-19
3.531

2025-02-28
한국콜마 6-1
2
500

개별민평
-30~+30

-24
3.269

2025-02-28
한국콜마 6-2
3
500
개별민평 -30~+30
-38
3.378

2025-02-28
동아쏘시오홀딩스 108-1
2
400

개별민평
-30~+30

-17
3.264

2025-02-28
동아쏘시오홀딩스 108-2
3
300
개별민평 -30~+30
-30
3.430

2025-03-11
CJ프레시웨이 15-1
2
400
개별민평 -30~+30
-8
3.285

2025-03-13
HD현대인프라코어 82-1
3
800
개별민평 -30~+30
-20
3.374

2025-04-09
GS엔텍 14-1(GS글로벌 원리금 지급보증)
2
400
개별민평 -30~+30
Par
3.353

2025-04-09
GS엔텍 14-2(GS글로벌 원리금 지급보증)
3
500
개별민평 -30~+30
-5
3.471

주1) 상기 발행금액은 수요예측 결과를 반영한 최종 발행 금액임주2) 스플릿 등급 포함,
금융회사 발행 건 제외

(출처 : 금융감독원 전자공시시스템)

최근 3개월간(2025.01.11 ~ 2025.04.10) 발행된 동일등급(A0), 동일만기(2년 및 3년) 회사채는 17건으로 만기 2년 9건 및 만기 3년 8건이 진행되었습니다. 각각의 발행금리는 만기 2년의 경우 등급민평 -20bp~+55bp, 개별민평 -42bp~Par, 고정금리 5.2% 수준에서 결정되었습니다. 만기 3년의 경우 등급민평 -29bp~+60bp, 개별민평 -46bp~-5bp 수준에서 결정되었습니다.

⑤ 채권시장 종합 동향 및 결론한국은행은 COVID-19로 인한 금리 인하 이후 기준금리를 지속 동결하였다가, 수출 호조와 견조한 설비투자를 근거로 2021년 08월, 2018년 11월 이후 2년 9개월 만에 0.75%로 0.25%p. 인상하였으며 이후 2021년 11월 및 2022년 1월 기준금리를 추가적으로 각각 0.25%p. 인상하였습니다. 반면, FOMC는 2021년 6월 기준금리를 동결하였으나, 연방기금 목표금리 전망치 점도표에서 금리 인상 시점을 앞으로 큰 폭 조정하였고 테이퍼링에 대한 논의를 시작하였습니다.2022년에는 미국의 소비자물가 상승률이 40년만에 최고치를 경신함에 따라 높은 인플레이션 압력을 경감시키기 위해 FOMC는 2022년 3월 기준금리 0.25%p.인상(0.25~0.5%)을 시작으로 5월 0.50%p., 6월, 7월, 9월, 11월 각각 0.75%p., 12월 0.50%p.를 인상하며 역사 이래 가장 짧은 기간에 4.25%p. 인상을 결정하였습니다. 한국 또한 2022년 02월 금통위에서는 기준금리를 동결하였으나 빠르게 증가하는 물가 상승을 억제하기 위해 2022년 4월, 5월, 8월, 11월 금통위에서 각각 0.25%p., 7월, 10월 금통위에서 각각 0.50%p. 기준금리를 인상 결정하였습니다.2023년에도 여전히 높은 물가 상승에 대한 압박으로 FOMC는 2023년 2월 1일 기준금리 0.25%p. 인상을 결정했습니다. 2023년 3월 23일 FOMC는 물가안정과 SVB 등 은행 파산에 대응하는 금융안정 사이에서 또 다시 베이비스텝을 유지하며 0.25%p. 추가 인상을 결정하였고, 5월까지 연달아 0.25%p. 인상하였습니다. 2023년 6월 15일 FOMC는 15개월 만에 금리를 동결하였으나, 2023년 7월 26일 다시 0.25%p 추가 인상을 결정하여 22년만에 최고치의 금리 수준을 기록하였습니다. 2023년 9월 21일 FOMC는 긴축적인 입장을 유지하며 만장일치로 금리 동결하였으며, 이후 두 차례 FOMC에서 기준금리 동결을 이어갔습니다. 12월 FOMC에서 파월 의장은 직접적인 언급으로 향후 기준 금리 인상 부재 및 인하 가능성을 시사하였습니다.
2024년 1월 FOMC에서 만장일치로 4회 연속 기준금리 동결 결정하였으며, 이어진 3월 FOMC에서는 연준은 만장일치 금리동결(5.50%) 및 QT 유지를 결정히였습니다. 5월 FOMC에서 연준은 다시 한번 만장일치 금리 동결(5.50%) 및 6월부터 QT 속도 조절을 결정하였습니다. 6월 FOMC에서 연준은 7회 연속 기준금리 동결 결정하였으나, 점도표 상의 기준금리 전망치를 4.6%에서 5.1%로 상향 조정하며 연내 기준금리 1회 인하 가능성을 시사하였고, 인플레이션이 하락한다는 더 큰 확신을 가질 때까지 기준금리 인하가 적절하지 않다고 언급하며 데이터 의존적인 스탠스를 유지할 것이라 발표하였습니다. 7월 FOMC에서 연준은 8회 연속 기준금리 동결 결정하였며 금리인하를 위한 완화적 입장을 제시하으나, 인플레이션이 하락한다는 더 큰 확신을 가질 때까지 기준금리 인하가 적절하지 않다고 언급하며 데이터 의존적인 스탠스를 유지할 것이라 발표하였습니다. 2024년 9월 FOMC에서 고용시장을 견고하게 유지하기 위한 선제적인 대응으로 기준금리를 50bp 인하를 단행했습니다. 2024년 11월 FOMC는 성명서를 통해 인플레 관련 판단은 좀 더 매파적으로 바뀌었으나, 고용시장의 추가적인 둔화를 희망하지 않으며 여전히 통화정책이 제약적이라고 언급하며 만장일치로 25bp 인하를 결정하였습니다. 2024년 12월 FOMC에서는 25bp 인하를 단행하였으나, 2025년 인플레이션 둔화에 추가 진전이 보이지 않거나 고용 약화가 포착되지 않는다면 금리인하 속도가 느려질 것이라고 언급하며 금리인하 속도조절을 강력히 시사하였습니다. 2025년 1월 FOMC에서는 기준금리 동결 결정을 하였습니다. 파월 의장은 인플레이션 안정화의 추가 진전을 예상한다고 언급하였으며, 현재 기준금리 수준에 대해 금리인하 전 대비로는 의미있게 완화되었으나, 중립금리보다는 의미있게 높다고 평가하였습니다. 2025년 3월 FOMC에서는 기준금리 동결 결정을 하였습니다. 성장과 실업 리스크에 대한 논의가 크게 확대되었으며, 물가 전망은 상향 조정되고 기준금리 전망은 유지됐다는 점에서 실질 기준금리 전망은 사실상 하향 조정 되었다는 평가입니다. 증권신고서 제출일 전일 현재 미국 기준금리는 4.25% ~ 4.50%를 기록하고 있습니다. 향후 금리변동에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다.
한국의 경우 2022년말 레고랜드 사태에 따른 크레딧 금리 급등에도 불구, 글로벌 금리 인상 기조에 동반한 금통위의 기준금리 인상 기조가 2023년도에도 지속되어 1월에는 0.25%p. 인상하였습니다. 2023년 2월 금통위는 기준금리를 동결하였습니다. 4월 금통위에서는 3월 발생한 SVB, CS 파산으로 인한 글로벌 금융 시장 불안정성 확대를 지적하며 만장일치로 동결을 결정하였으나, 기자회견에서 총재는 5명의 위원은 추가 인상의 여지를 열어두었다고 언급하였습니다. 이후 5월, 7월 및 8월 금통위에서도 동결을 결정하였으나, 가계부채 증가세 등을 우려하며 3.75%까지 기준금리를 추가 인상가능성을 열어둬야 한다는 의견을 제시하였습니다. 10월 금통위에서 한은은 물가상승률이 기조적인 둔화 흐름을 이어갈 것으로 전망되지만 주요국의 통화긴축 기조 장기화, 지정학적 리스크 증대 등으로 물가상승률의 둔화 속도가 당초 예상보다 완만해질 것으로 전망되고, 가계부채의 증가 흐름도 지켜볼 필요가 있다고 얘기하며 기준금리 동결을 유지하였습니다. 11월 금통위에서도 한은은 경기 회복세가 뚜렷하지 않은 데다 부동산 프로젝트파이낸싱 부실 등 금융시장 불안도 여전해 금리를 올리기가 어렵고, 가계부채·물가 잠재 위험과 미국과의 금리차 등 때문에 내리기도 쉽지 않다 이유로 기준금리 동결을 유지하였습니다.
2024년 1월 금통위에서는 금리 인상 국면이 마무리되었음을 시사하였으나, 물가 상승률 재상승 위험과 부동산 가격 상승 기대를 자극하는 부작용이 클 수 있다는 점을 우려하며 금리 인하 논의는 아직 시기상조라고 언급하였습니다. 2월 금통위에서 한은은 최근 물가 상승률이 둔화되고 있지만 앞으로 목표 수준으로 안정되기까지 불확실성이 커 긴축 기조를 유지해야 한다는 점을 들어 동결을 단행하였습니다. 4월 및 5월 금통위에서도 물가 상승률이 목표 수준으로 수렴할 것이라는 확신이 들 때까지 통화긴축 기조를 충분히 유지할 것이라며 기준금리 동결을 결정하였습니다. 7월 금통위 역시 기준금리 동결을 결정하며, 향후 통화정책 방향 관련하여 긴축 기조를 충분히 유지하는 가운데 물가 상승률 둔화 추세와 함께 성장, 금융안정 등 정책 변수들 간 상충 관계를 면밀히 점검하면서 기준금리 인하 시기 등을 검토할 것이라고 발표하였습니다. 8월 금통위에서는 금리 인하가 수도권 집값과 가계대출 급등으로 이어질 수 있다며 정부의 거시건전성 정책 효과를 지켜본 이후에 피벗에 나서야 한다는 시각을 보이며 기준금리를 동결하였습니다. 한국은행은 10월 금통위에서 기준금리를 25bp 인하하며 3년 2개월 만에 통화정책 방향 전환을 시작하였습니다. 물가상승률이 안정세를 보이는 가운데 정부의 거시건전성 정책 강화로 가계부채 증가세가 둔화되기 시작했다고 언급하며 정책 긴축 정도를 소폭 축소하고 그 영향을 점검해 나가는 것이 적절하다고 밝혔습니다. 11월 금통위에서는 시장 예상과 달리 25bp 연속 금리인하를 단행하였습니다. 우세했던 동결 전망을 깨고 2번 연속 인하를 단행한 것은 한국 경제의 중기 및 구조적 둔화에 대한 우려를 감안한 조치로 판단됩니다. 2025년 01월 금통위에서는 물가상승률 안정세와 가계부채 둔화 흐름이 이어지는 가운데, 정치적 리스크 확대로 성장의 하방위험이 커지고 환율 변동성이 증대된 점을 고려하여 기준금리 수준을 유지하면서 대내외 여건 변화를 모니터링하는 것이 적절하다고 판단, 기준금리 동결을 결정하였습니다. 2025년 2월 금통위에서는 민간 소비와 건설 투자 부진으로 내수 경기 회복이 더디고 수출 증가율 둔화가 뚜렷해지면서 경기 침체 우려가 커진 것을 고려해 기준금리를 2.75%로 0.25%p. 인하하였습니다. 증권신고서 제출 직전 영업일 기준 한국의 기준금리는 2.75%를 기록하고 있습니다.
한편, 대내외적으로 나타나는 불확실성 요소로는 美 트럼프 대통령의 관세정책, 러시아-우크라이나 전쟁, 이스라엘-팔레스타인 전쟁 등 지정학적 리스크 및 미국, 유럽 은행권 불안, 중국 경기 회복 지연 등이 있습니다. 이러한 불확실성에 의해 기관투자자의 투자 심리가 상당 부분 위축될 가능성이 존재합니다. 경기 불확실성에 따른 기관투자자의 선별적인 투자가 진행될 것으로 예상되며, 개별회사의 신용도 및 재무안정성을 바탕으로 최근 재무 실적이 저조한 회사나 신용등급 강등 가능성이 있는 회사에 대한 투자 심리는 위축될 것으로 전망됩니다.당사와 공동대표주관회사는 상기 사항들을 종합적으로 반영하여 금호타이어(주) 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채의 공모희망금리를 아래와 같이 결정하였습니다.
[제15-1회]수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.[제15-2회]수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.
당사와 공동대표주관회사는 합리적으로 판단하여 공모희망금리밴드를 제시하였으나 금리를 확정 또는 보장하는 것이 아니므로, 투자 결정을 위한 판단 및 수요예측 및 청약 시 참고사항으로 활용해야 하며, 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 "유효수요"와 차이가 있습니다. 수요예측 후 유효수요 및 금리는 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 공동대표주관회사의 수요예측지침에 의거하여 공동대표주관회사가 결정하며, 필요시 발행회사와 협의합니다.

라. 수요예측결과

(1) 수요예측 참여 내역

[회차: 제15-1회]
(단위: 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합, 일임)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적유*
거래실적무

건수
2
4
3
-
-
-
9

수량
150
200
400
-
-
-
750

경쟁률
0.50 : 1
0.67 : 1
1.33 : 1
-
-
-
2.50 : 1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임.

주2) 운용사(집합, 일임)는 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회차: 제15-2회]
(단위: 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합, 일임)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적유*
거래실적무

건수
9
19
4
-
-
-
32

수량
1,100
1,180
1,100
-
-
-
3,380

경쟁률
1.57 : 1
1.69 : 1
1.57 : 1
-
-
-
4.83 : 1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임.

주2) 운용사(집합, 일임)는 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(2) 수요예측 신청가격 분포

[회차: 제15-1회]
(단위: bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사(집합,일임)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행,보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-12
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
13.33%
100
13.33%
포함

-10
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
13.33%
200
26.67%
포함

-9
-
-
-
-
1
200
-
-
-
-
-
-
1
200
26.67%
400
53.33%
포함

-8
1
50
2
70
-
-
-
-
-
-
-
-
3
120
16.00%
520
69.33%
포함

-7
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
13.33%
620
82.67%
포함

-3
1
100
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
2
130
17.33%
750
100.00%
포함

합계
2
150
4
200
3
400
-
-
-
-
-
-
9
750
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합, 일임)는 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회차: 제15-2회]
(단위: bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사(집합,일임)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행,보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-40
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
5.92%
200
5.92%
포함

-39
2
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
5.92%
400
11.83%
포함

-37
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.96%
500
14.79%
포함

-36
-
-
2
120
-
-
-
-
-
-
-
-
2
120
3.55%
620
18.34%
포함

-35
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.48%
670
19.82%
포함

-33
-
-
2
200
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
5.92%
870
25.74%
포함

-30
-
-
2
150
2
500
-
-
-
-
-
-
4
650
19.23%
1,520
44.97%
포함

-27
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
0.59%
1,540
45.56%
포함

-26
2
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
5.92%
1,740
51.48%
포함

-25
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.96%
1,840
54.44%
포함

-23
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.30%
1,850
54.73%
포함

-22
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.96%
1,950
57.69%
포함

-20
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.48%
2,000
59.17%
포함

-18
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.96%
2,100
62.13%
포함

-16
1
100
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
2
120
3.55%
2,220
65.68%
포함

-15
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.48%
2,270
67.16%
포함

-13
-
-
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
0.89%
2,300
68.05%
포함

-10
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
5.92%
2,500
73.96%
포함

7
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
2.96%
2,600
76.92%
포함

10
-
-
2
80
-
-
-
-
-
-
-
-
2
80
2.37%
2,680
79.29%
포함

26
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.96%
2,780
82.25%
포함

30
-
-
1
100
1
500
-
-
-
-
-
-
2
600
17.75%
3,380
100.00%
포함

합계
9
1,100
19
1,180
4
1,100
-
-
-
-
-
-
32
3,380
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합, 일임)는 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(3) 수요예측 상세 분포 현황

[회차: 제15-1회]
(단위: 억원, bp)

수요예측참여자
A0 2년만기 회사채 등급민평 대비 스프레드

-12
-10
-9
-8
-7
-3

기관투자자 1
100

기관투자자 2

100

기관투자자 3

200

기관투자자 4

50

기관투자자 5

50

기관투자자 6

20

기관투자자 7

100

기관투자자 8

30

기관투자자 9

100

합계
100
100
200
120
100
130

누적합계
100
200
400
520
620
750

[회차: 제15-2회]
(단위: 억원, bp)

수요예측참여자
A0 3년만기 회사채 등급민평 대비 스프레드

-40
-39
-37
-36
-35
-33
-30
-27
-26
-25
-23
-22
-20
-18
-16
-15
-13
-10
7
10
26
30

기관투자자 1
200

기관투자자 2

100

기관투자자 3

100

기관투자자 4

100

기관투자자 5

100

기관투자자 6

20

기관투자자 7

50

기관투자자 8

100

기관투자자 9

100

기관투자자 10

400

기관투자자 11

100

기관투자자 12

100

기관투자자 13

50

기관투자자 14

20

기관투자자 15

100

기관투자자 16

100

기관투자자 17

100

기관투자자 18

10

기관투자자 19

100

기관투자자 20

50

기관투자자 21

100

기관투자자 22

100

기관투자자 23

20

기관투자자 24

50

기관투자자 25

30

기관투자자 26

200

기관투자자 27

100

기관투자자 28

50

기관투자자 29

30

기관투자자 30

100

기관투자자 31

500

기관투자자 32

100

합계
200
200
100
120
50
200
650
20
200
100
10
100
50
100
120
50
30
200
100
80
100
600

누적합계
200
400
500
620
670
870
1,520
1,540
1,740
1,840
1,850
1,950
2,000
2,100
2,220
2,270
2,300
2,500
2,600
2,680
2,780
3,380

마. 유효수요의 범위 및 산정근거

구 분
내 용

유효수요의 정의
"유효수요"란, 공모금리 결정 시, 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 물량을 말함

유효수요의 범위
공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여한 모든 물량

유효수요 산정 근거

공동대표주관회사는 유효수요의 범위를 산정함에 있어 발행회사와 협의하여 본 사채의 공모희망금리 밴드를 제시하였으며, 본 사채의 수요예측 결과 기관투자자의 수요예측 신청현황은 아래와 같습니다.① 제15-1회 무보증사채- 총 참여신청금액: 750억원- 총 참여신청범위: -0.12%p. ~ -0.03%p.- 총 참여신청건수: 9건② 제15-2회 무보증사채- 총 참여신청금액: 3,380억원- 총 참여신청범위: -0.40%p. ~ +0.30%p.- 총 참여신청건수: 32건'본 채권'의 유효수요는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 "공동대표주관회사"의 내부 지침에 근거하여 발행회사 및 공동대표주관회사가 협의하여 결정함① 이번 발행과 관련하여 발행회사인 금호타이어
㈜와 공동대표주관회사인 NH투자증권㈜, 케이비증권
㈜ 및 한국투자증권
㈜는 공모희망금리 산정시 민간채권평가사의 평가금리, 국고금리 대비 등급민평금리 스프레드 동향, 동일등급/동일만기 회사채 최근 발행사례와 수요예측 결과, 채권시장 동향 및 전망 등을 고려하여 공모희망금리를 아래와 같이 결정함보다 자세한 내용은 본 사채 증권신고서의 [제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 공모가격 결정방법 - 다. 공모희망금리 산정중 공모희망금리 산정근거] 참고② 지난 2025년 04월 15일 실시한 당사의 수요예측에서 제15회 무보증사채 공모희망금액 총액인 1,000억원의 413%에 해당하는 4,130억원이 참여하였으며, 제15-1회 무보증사채 공모희망금액 총액인 300억원의 250%에 해당하는 750억원이, 제15-2회 무보증사채 공모희망금액 총액인 700억원의 483%에 해당하는 3,380억원이 공모희망금리 상단 이내로 수요예측에 참여함. 이를 근거로 공모희망금리 상단 이내로 참여한 전체 금액 유효수요로 결정하고, 총 2,000억원의 발행을 결정함③ 이에 당사는 이번 발행의 공동대표주관회사인 NH투자증권㈜, 케이비증권
㈜ 및 한국투자증권
㈜와 협의하여 제15-1회 무보증사채의 발행 스프레드를 A0 회사채 2년 만기 등급민평 -8bp로, 제15-2회 무보증사채의 발행 스프레드를 A0 회사채 3년 만기 등급민평 -30bp로 결정함

최종 발행수익률확정을 위한수요예측 결과 반영

[제15-1회]청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다.[제15-2회]
청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

1. 수요예측
(1) "공동대표주관회사"는 "인수규정" 제2조 제7호 및 제12조에 따라 수요예측을 실시하여 "발행회사"와 협의하여 발행금액 및 발행금리를 결정한다. 단, "기관투자자" 중 투자일임ㆍ신탁업자는 다음 요건을 충족하는 투자일임ㆍ신탁업자를 수요예측에 참여하도록 하며, 이에 대한 확인서를 받아야 한다.(가) 투자일임ㆍ신탁고객이 기관투자자일 것, 다만 "인수규정" 제2조 제18호에 따른 고위험고수익투자신탁과 "자본시장과 금융투자업에 관한 법률" 시행령 제103조 제2호의 불특정금전신탁의 경우에는 기관투자자 여부에 관계없이 참여가 가능하다. (나) 투자일임ㆍ신탁고객이 "인수규정" 제17조의2 제3항에 따라 불성실 수요예측 참여자로 지정된 자가 아닐 것(2) 수요예측은 한국금융투자협회의 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 증권인수업무에 관한 내부지침에 의거하여 진행하며, 수요예측 프로그램은 "한국금융투자협회"의 "K-Bond" 프로그램 및 FAX 접수방법을 사용한다. 단, 불가피한 상황이 발생할 경우 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 협의하여 수요예측 방법을 결정한다.
(3) "본 계약서"상 "인수단"은 인수업무를 수행하지 않는 회차의 수요예측에 참여할 수 있다.(4). "수요예측"에 따른 배정은 "무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 "공동대표주관회사"가 결정한다.(5) "수요예측"에 따른 배정 후, "공동대표주관회사"는 배정결과를 FAX 또는 전자우편의 형태로 배정받을 투자자에게 송부한다.(6) "공동대표주관회사"는 "수요예측" 결과를 "발행회사"에 한해서만 공유할 수 있다. 단, 법원, 금융위원회 등 정부기관(준정부기관 및 정부기관에 준하거나 그 업무를 위탁받아 수행하는 감독기관 및 단체 등 포함)으로부터 자료 등의 요구를 받는 경우, 법률이 허용하는 범위 내에서 즉시 "발행회사"에 통지하고 최소한의 자료만을 제공한다.(7) "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자의 불성실 수요예측 참여자로 지정되어있는지 여부를 확인하여 수요예측 참여가 제한되는 자를 수요예측 참여자에 포함하여서는 아니 된다.(8) "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자가 참여금액 및 금리를 기재할 때에 착오로 잘못 입력하지 않도록 적절한 대책을 마련하여야 한다.(9) "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자가 원하는 경우 서로 다른 금리로 참여금액을 신청할 수 있도록 하여야 한다.(10) "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자가 자신의 고유재산과 그 외의 재산(집합투자재산, 투자일임재산, 신탁재산 등)중 청약, 납입을 실제 이행하는 재산을 구분하여 수요예측에 참여하도록 하여야 한다.(11) "공동대표주관회사"는 수요예측 참여금액의 합이 발행예정금액에 미치지 못하는 등 불가피한 경우를 제외하고, 수요예측 종료 후 별도의 수요파악을 하여서는 아니 되며, 수요예측 실시 이후 발행일정 변경 등으로 인해 수요예측 재실시 사유가 발생하는 경우에도 별도의 수요예측을 재실시하지 않고 최초의 수요예측 결과를 따른다.(12) "공동대표주관회사"는 수요예측이 진행되는 동안 수요예측 참여자별 신청금리 및 금액, 경쟁률 등의 정보가 누설되지 않도록 하여야 한다.(13) "공동대표주관회사"는 수요예측 관련 사항을 기록하고 이와 관련된 자료를 "자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령" 제62조에서 정한 기간 동안 기록, 유지하여야 한다.(14) "공동대표주관회사"는 본조 제14항에 따라 기록, 유지하여야 하는 자료가 멸실되거나 위조 또는 변조가 되지 아니하도록 적절한 대책을 수립, 시행하여야 한다.(15) "공동대표주관회사"는 공모 희망금리의 최저 및 최고금리 사이(최저 및 최고금리를 포함한다)에 참여한 수요를 유효수요에서 제외하여서는 아니 된다. 다만, 통계적 사분위수를 활용한 기법 등 합리적인 통계기법 및 그 밖의 방법에 따라 유효수요가 아니라고 판단한 합리적 근거가 있을 때에 그 근거를 공개한 경우에는 그러하지 아니하다.
2. 청약및 배정

1. 청약공고기간 : 증권신고서 수리일 이후부터 청약개시일까지2. 청약일 : 2025년 04월 23일 9시부터 12시까지3. 청약 및 배정방법(1) 청약자는 소정의 청약서에 필요한 사항을 기재한 후 기명날인 또는 서명하여 청약취급처에 팩스 또는 전자우편 등의 형태로 제출하는 방법으로 청약한다.(2) 청약자는 1인 1건에 한하여 청약할 수 있으며, "금융실명거래 및 비밀보장에 관한 법률"의 규정에 의한 실명확인이 된 계좌를 통하여 청약을 하거나 별도로 실명확인을 하여야 한다. 이중청약이 있는 경우 그 전부를 청약하지 아니한 것으로 본다.(3) "본 사채"에 투자하고자 하는 투자자(자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제9조 제5항에 규정된 전문투자자 및 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제132조에 따라 투자설명서의 교부가 면제되는자 제외)는 청약전 투자설명서를 교부받아야 한다.① 교부장소 : "인수단"의 본점② 교부방법 : "본 사채"의 투자설명서는 상기의 교부장소에서 인쇄된 문서의 방법 또는 전자문서의 방법으로 교부한다. ③ 교부일시 : 2025년 04월 23일④ 기타사항(i) "본 사채" 청약에 참여하고자 하는 투자자는 청약 전 반드시 투자설명서를 교부받은 후 교부확인서에 서명하여야 하며, 투자설명서를 교부받지 않고자 할 경우, 투자설명서 수령거부의사를 서면 등으로 표시하여야 하며, 전화ㆍ전신ㆍ모사전송, 전자우편 등으로도 투자설명서 수령거부의사를 표시할 수 있다. 해당지점은 "본 사채"의 투자설명서(수령/수령거부) 확인서를 보관하도록 한다.(ii) 투자설명서 교부를 받지 않거나, 수령거부의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ모사전송, 전자우편 등의 방법으로 표시하지 않을 경우 "본 사채"의 청약에 참여할 수 없다.(4) 배정방법① 수요예측에 참여한 전문투자자 및 기관투자자(이하 "수요예측 참여자"로 한다. 이하 같다.)가 수요예측 결과에 따라 배정된 금액을 청약하는 경우에는 그 청약금액의 100%를 우선배정한다.② 상기 ①의 방법으로 배정한 후 잔액이 발생한 경우에 한하여 발행금액 총액에서 "수요예측 참여자"의 청약금액 중 수요예측 결과에 따른 최종 배정금액 이내의 청약금액을 공제한 잔액을 청약일 당일 12시까지 청약 접수한 전문투자자 및 기관투자자와일반투자자에게 배정할 수 있으며, 이 경우 다음의 순서에 따른다. (i) "수요예측 참여자"인 전문투자자 및 기관투자자 : "수요예측 참여자"가 수요예측 결과에 따라 배정된 금액을 초과하여 청약한 부분에 대하여 금융투자협회의 "무보증사채 수요예측 모범규준" 제6조에 따라 수요예측에 참여하지 않은 청약자에 비해 우대하여 배정한다. 이때 "공동대표주관회사"는 수요예측 참여여부, 참여금리수준, 참여금액, 참여시기 등을 감안하여 합리적으로 판단하여 배정한다. (ii) "수요예측 참여자"가 아닌 전문투자자 및 기관투자자 : 청약자의 질적인 측면을 고려하여 "공동대표주관회사"가 그 배정받는 자 등을 결정할 수 있으며, 필요 시 "인수단"과 협의하여 결정할 수 있다. (iii) 일반투자자 : 전문투자자 및 기관투자자 배정 후 잔액이 발생한 경우, 그 잔액에 대하여 다음과 같은 방법으로 배정한다. a. 총 청약건수가 미달된 모집총액을 최저청약단위로 나눈 건수를 초과하는 경우에는 추첨에 의하여 최저청약단위를 배정한다. b. 총 청약건수가 미달된 모집총액을 최저청약단위로 나눈 건수를 초과하지 않는 경우에는 청약자의 청약금액에 관계없이 최저청약단위를 우선배정하고, 최저청약단위를 초과하는 청약분에 대하여는 그 초과 청약금액에 비례하여 최저청약단위로 안분배정한다. c. 상기 a, b의 방법으로 배정한 후 잔액이 발생한 경우, 그 잔액에 대하여는 "인수단"이 협의 후 안분하여 인수하고 "본 사채"의 납입일 당일 납입은행에 인수금액을 납입한다4. 청약단위 : 최저청약금액은 일십억원으로 하며, 일십억원 이상은 일십억원 단위로 한다.5. 청약증거금 : 청약사채 발행가액의 100%에 해당하는 금액으로 하고, 청약증거금은 2025년 04월 23일에 "본 사채"의 납입금으로 대체 충당하며, 청약증거금에 대하여는 이자를 지급하지 아니한다.6. 청약취급처 : 각 "인수단"의 본점7. 청약서를 송부한 청약자는 청약일 당일 16시까지 청약증거금을 납부한다.8. 청약기간 종료일 마감시간까지 청약서를 송부하지 아니한 청약에 대해서는 미청약으로 간주하고, 미청약에 대해서는 제6조 제2항을 따른다.9. 발행금액 결제일 : 2025년 04월 23일10. "본 사채"의 납입을 맡을 기관 : (주)우리은행 역전기업영업지원팀11. 전자등록기관 : 본 사채의 전자등록기관은 한국예탁결제원으로 한다.12. 전자등록신청(1) 발행회사는 각 인수단이 총액인수한 채권에 대하여 사채금 납입기일에 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제24조에 의한 전자등록을 신청할 수 있다.(2) 각 인수단은 발행회사로 하여금 전자등록을 신청할 수 있도록 전자등록 내역을 발행회사에 통보하여야 한다. 단, 전자등록 신청에 관련한 사항은 "공동대표주관회사" 중 한국투자증권 주식회사에게 위임한다.

※ 관련법규

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제9조 (그 밖의 용어의 정의)⑤ 이 법에서 "전문투자자"란 금융투자상품에 관한 전문성 구비 여부, 소유자산규모 등에비추어 투자에 따른 위험감수능력이 있는 투자자로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다. 다만, 전문투자자 중 대통령령으로 정하는 자가 일반투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우 금융투자업자는 정당한 사유가 있는 경우를 제외하고는 이에 동의하여야 하며, 금융투자업자가 동의한 경우에는해당 투자자는 일반투자자로 본다. <개정 2009. 2. 3.>1. 국가2. 한국은행3. 대통령령으로 정하는 금융기관4. 주권상장법인. 다만, 금융투자업자와 장외파생상품 거래를 하는 경우에는 전문투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우에 한한다.5. 그 밖에 대통령령으로 정하는 자제124조 (정당한 투자설명서의 사용)①누구든지 증권신고의 효력이 발생한 증권을 취득하고자 하는 자(전문투자자, 그 밖에 대통령령으로 정하는 자를 제외한다)에게 제123조에 적합한 투자설명서를 미리 교부하지 아니하면 그 증권을 취득하게 하거나 매도하여서는 아니 된다. 이 경우 투자설명서가 제436조에 따른 전자문서의 방법에 따르는 때에는 다음 각 호의 요건을 모두 충족하는 때에 이를 교부한 것으로 본다. <개정 2013. 5. 28.>1. 전자문서에 의하여 투자설명서를 받는 것을 전자문서를 받을 자(이하 "전자문서수신자"라 한다)가 동의할 것2. 전자문서수신자가 전자문서를 받을 전자전달매체의 종류와 장소를 지정할 것3. 전자문서수신자가 그 전자문서를 받은 사실이 확인될 것4. 전자문서의 내용이 서면에 의한 투자설명서의 내용과 동일할 것「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」제11조 (증권의 모집·매출)① 법 제9조제7항및 제9항에 따라 50인을 산출하는 경우에는 청약의 권유를 하는 날 이전 6개월 이내에 해당 증권과 같은 종류의 증권에 대하여 모집이나 매출에 의하지 아니하고 청약의 권유를 받은 자를 합산한다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자는 합산 대상자에서 제외한다. <개정 2009.10.1., 2010.12.7., 2013.6.21., 2013.8.27., 2016.6.28., 2016.7.28.>1. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 전문가

가. 전문투자자

나. 삭제 <2016.6.28.>

다. 「공인회계사법」에 따른 회계법인

라. 신용평가회사(법 제335조의3에 따라 신용평가업 인가를 받은 자를 말한다. 이하 같다)

마. 발행인에게 회계, 자문 등의 용역을 제공하고 있는 공인회계사·감정인·변호사·변리사·세무사 등 공인된 자격증을 가지고 있는 자

바. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 전문가로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

2. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 연고자가. 발행인의 최대주주[「금융회사의 지배구조에 관한 법률」 제2조제6호가목에 따른 최대주주를 말한다. 이 경우 "금융회사"는 "법인"으로 보고, "발행주식(출자지분을 포함한다. 이하 같다)"은 "발행주식"으로 본다. 이하 같다]와 발행주식 총수의 100분의 5 이상을 소유한 주주

나. 발행인의 임원(「상법」 제401조의2제1항 각 호의 자를 포함한다. 이하 이 호에서 같다) 및 「근로복지기본법」에 따른 우리사주조합원

다. 발행인의 계열회사와 그 임원

라. 발행인이 주권비상장법인(주권을 모집하거나 매출한 실적이 있는 법인은 제외한다)인 경우에는 그 주주

마. 외국 법령에 따라 설립된 외국 기업인 발행인이 종업원의 복지증진을 위한 주식매수제도 등에 따라 국내 계열회사의 임직원에게 해당 외국 기업의 주식을 매각하는 경우에는 그 국내 계열회사의 임직원

바. 발행인이 설립 중인 회사인 경우에는 그 발기인

사. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 연고자로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

제132조 (투자설명서의 교부가 면제되는 자)법 제124조제1항각 호 외의 부분 전단에서 "대통령령으로 정하는 자"란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다.<개정 2009.7.1., 2013.6.21.>

1. 제11조제1항제1호다목부터 바목까지 및 같은 항 제2호 각 목의 어느 하나에 해당하는자

1의2. 제11조제2항제2호 및 제3호에 해당하는 자

2. 투자설명서를 받기를 거부한다는 의사를 서면, 전화·전신·모사전송, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시한 자

3. 이미 취득한 것과 같은 집합투자증권을 계속하여 추가로 취득하려는 자. 다만, 해당 집합투자증권의 투자설명서의 내용이 직전에 교부한 투자설명서의 내용과 같은 경우만 해당한다.

「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조(용어의 정의)이 규정에서 사용하는 용어의 정의는 다음과 같다. 다만, 이 규정에서 정하지 아니한 용어는 관계법령에서 정하는 바에 따른다.8. "기관투자자"란 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다.가. 법 시행령 제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자 <신설 2009. 2. 26, 개정 2012. 1. 17, 2015. 6. 18>나. 법 제182조에 따라 금융위원회에 등록되거나 법 제249조의6에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구<개정2015. 12. 15>다. 국민연금법에 의하여 설립된 국민연금공단라.「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부<신설2012. 1.17, 개정 2015. 12. 15>마. 법 제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사"라 한다)<개정2015. 7. 16>바. 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자<신설2014. 3. 20, 개정2015. 6. 18, 2015. 7. 16>사. 법 제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(이 규정 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁으로 수요예측등에 참여하는 경우에 한한다)<신설2015. 6. 18, 개정 2016. 12. 13>아. 금융투자업규정 제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 "부동산신탁회사"라 한다)<신설2015. 6. 18>

3. 일정(1) 납입기일: 2025년 04월 23일(2) 발행일 : 2025년 04월 23일
4. 납입장소(주)우리은행 역전기업영업지원팀
5. 상장일정(1) 상장신청예정일: 2025년 04월 23일(2) 상장예정일: 2025년 04월 24일
6. 사채권 교부예정일 및 교부장소"본 사채"에 대하여는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제36조에 의하여 실물채권을 발행하지 않고 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록한다.

7. 기타 모집 또는 매출에 관한 사항(1) 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제36조에 의하여 사채권을 발행하지 않고 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록한다.(2) 사채청약금은 납입일에 사채납입금으로 대체충당하며 청약증거금에 대하여는 무이자로 한다.(3) 본 사채권의 원리금지급은 금호타이어(주)가 전적으로 책임을 진다.(4) 원금상환이나 이자지급을 이행하지 아니한 때에는 해당 원금 및 이자에 대하여, 각 해당 지급기일 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행의 연체대출 이율중 최고이율을 적용하되, 동 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

5. 인수 등에 관한 사항

가. 사채의 인수

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액

수수료
율
(정액)

공동대표주관회사
케이비증권(주)
00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
20,000,000,000
90,000,000
총액인수

공동대표주관회사
한국투자증권(주)
00160144
서울특별시 영등포구 의사당대로 88
20,000,000,000
90,000,000
총액인수

인수회사
삼성증권(주)
00104865
서울특별시 서초구 서초대로74길 11
10,000,000,000
60,000,000
총액인수

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액

수수료
율
(정액)

공동대표주관회사
NH투자증권(주)
00120182
서울특별시 영등포구 여의대로 108
100,000,000,000
30,000,000
총액인수

인수회사
신한투자증권(주)
00138321
서울특별시 영등포구 의사당대로 96
50,000,000,000
30,000,000
총액인수

나. 사채의 관리

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(정액)

한국예탁결제원
00159652
부산광역시 남구 문현금융로 40
50,000,000,000
1,500,000
-

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(정액)

한국예탁결제원
00159652
부산광역시 남구 문현금융로 40
150,000,000,000
4,500,000
-

다. 특약사항"인수계약서"상의 특약사항은 다음과 같습니다.

"발행회사"는 "본 사채"의 상환을 완료하기 이전에 아래의 사항이 발생하였을 경우 지체없이 "공동대표주관회사"에게 통보하여야 한다. 단, 공시되어 있는 경우 공시로 갈음할 수 있다.1. "발행회사"의 주식이나 주식으로 교부할 수 있거나, 발행요구권을 행사 할 수 있는 어떠한 증권을 발행하는 이사회의 결의가 있은 때

2. "발행회사"의 발행어음 또는 수표의 부도 혹은 기타 사유로 금융기관으로부터 거래가 정지된 때

3. "발행회사"의 영업의 일부 또는 전부의 변경 또는 정지 또는 영업의 전부 또는 중요한 일부를 양도하고자 하는 때

4. "발행회사"의 영업목적의 변경

5. 화재, 홍수 등 천재지변, 재해로 "발행회사"에게 막대한 손해가 발생한 때

6. "발행회사"가 다른 회사를 인수 또는 합병하거나 "발행회사"가 다른 회사에 인수 또는 합병될 때, "발행회사"를 분할하고자 할 때, 기타 발행회사의 조직에 관한 중대한 변경이 있는 때7. "발행회사" 자기자본총액의 100% 이상을 타법인에 출자하는 내용의 이사회 결의 등 내부 결의가 있은 때

8. "발행회사" 자기자본총액의 100% 이상의 차입 또는 기채를 그 내용으로 하는 이사회결의 등 내부결의가 있은 때

9. 자산재평가법에 의하여 자산재평가 착수보고서와 재평가신고를 한 때

10. 기타"발행회사"의 경영상 중대한 영향을 미치는 사항이 발행한 때

II. 증권의 주요 권리내용

1. 사채의 명칭, 주요 권리내용, 발행과 관련한 약정 및 조건 등

(단위 : 억원)

회차
발행금액
연리이자율
만기일
옵션관련사항

제15-1회 무보증사채
500
주1)
2027년 04월 23일
-

제15-2회 무보증사채
1,500
주2)
2028년 04월 21일
-

주1)
본 사채의 연리이자율은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 2년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.08%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주2)
본 사채의 연리이자율은
청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가] 에서 최종으로 제공하는 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 기준으로 한 A0등급 무보증사채 3년 만기 등급민평 수익률을 제공하지 않는 회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.

1) 당사가 발행하는 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채는 무기명식 이권부 공모 사채로서, Call-Option이나 Put-Option 등이 부여되어 있지 않습니다.2) 당사가 발행하는
제15-1회 및 제15-2회 무보증사채는 주식으로 전환될 수 있는 전환청구권이 부여되어 있지 않으며, '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 아니합니다.
2. 사채관리계약에 관한 사항

당사가 본 사채의 발행과 관련하여 한국예탁결제원과 맺은 사채관리계약과 관련하여 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 사채관리회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다. 기타 자세한 사항은 "사채관리계약서"를 참고하시기 바랍니다("갑"은 발행회사인 금호타이어(주)를 지칭하며, "을"은 사채관리회사인 한국예탁결제원을 지칭합니다).1) 기한의 이익 상실사유① 기한의 이익의 즉시 상실 관련 및 기한의 이익 상실 시 발행회사 및 사채관리회사의 통지 의무 등 처리사항

가. 기한의 이익 상실(1) 기한의 이익의 즉시 상실다음 중 어느 하나의 사유가 발생한 경우에 “발행회사”는 즉시 “본 사채”에 대한 기한의 이익을 상실하며, 이 사실을 공고하고 자신이 알고 있는 사채권자 및 “사채관리회사”에게 이를 통지하여야 한다.(가) “발행회사”(“발행회사”의 청산인이나 “발행회사”의 이사를 포함)가 파산 또는 회생절차개시의 신청을 한 경우(나) “발행회사”(“발행회사”의 청산인이나 “발행회사”의 이사를 포함) 이외의 제3자가 “발행회사”에 대한 파산 또는 회생절차개시의 신청을 하고 “발행회사”가 이에 동의(“발행회사” 또는 그 대표자가 법원의 심문에서 동의 의사를 표명한 경우 포함)하거나 위 제3자에 의한 해당 신청이 있은 후 10일 이내에 그 신청이 취하 되거나 법원의 기각 결정이 내려지지 아니한 경우. 이 경우 “발행회사”의 동의가 있는 경우에는 그 동의 의사가 법원에 제출된 시점(심문시 동의 의사 표명이 있는 경우에는 해당 심문 종결시)을, 기타의 경우에는 제3자에 의한 신청일로부터 10일이 도과된 때를 각 그 기준으로 하되 후자의 경우 그 기간 도과 전에 법원에 의한 파산이나 회생 관련 보전처분이나 절차중지명령 또는 회생절차개시결정이나 파산선고가 내려지면 그 때를 기준으로 한다.(다) “발행회사”에게 존립기간의 만료 등 정관으로 정한 해산사유의 발생, 법원의 해산명령 또는 해산판결, 주주총회의 해산결의가 있는 경우(라) “발행회사”가 휴업 또는 폐업하는 경우(단, 노동쟁의로 인한 일시적인 휴업은 제외한다.)(마) “발행회사”가 발행, 배서, 보증, 인수한 어음 또는 수표가 부도처리 되거나 기타의 이유로 은행거래 또는 당좌거래가 정지된 때와 “발행회사”에게 금융결제원(기타 어음교환소의 역할을 하는 기관을 포함한다)의 거래정지처분이 있는 때 및 채무불이행명부등재 신청이 있는 때 등 “발행회사”가 지급불능 또는 지급정지의 상태에 이른 것으로 인정되는 경우(바) “본 사채”의 만기가 도래하였음에도 “발행회사”가 그 정해진 원리금 지급 의무를 해태하는 경우(사) “발행회사”가 “본 사채” 이외의 사채에 관하여 기한의 이익을 상실한 경우(아) “발행회사”가 기업구조조정 촉진법에 따라 주채권은행으로부터 부실징후기업에 해당한다는 통보를 받거나 동법 제5조 제2항 각 호의 관리절차의 개시를 신청한 경우 또는 금융기관에 의한 경영관리 기타 이와 유사한 사적 절차 등이 개시된 때(법률의 제정 또는 개정 등으로 인하여 이와 유사한 절차가 개시된 경우를 포함한다)(자) “발행회사”의 부채총액이 자산총액을 초과하여 채권금융기관이 상환기일 연장, 원리금감면, 대출금의 출자전환 기타 이에 준하는 방법으로 채권을 재조정할 필요가 있다고 인정되는 경우(차) 감독관청이 “발행회사”의 중요한 영업에 대해 정지 또는 취소처분을 내린 경우(“중요한 영업”이라 함은 “발행회사”의 업종, 사업구조 등을 고려할 때 해당 영업에 대한 정지 또는 취소처분이 내려지는 경우 “발행회사”가 그의 주된 사업을 영위할 수 없을 것으로 객관적으로 판단되는 영업을 말한다)

② 기한의 이익 상실 선언에 의한 기한의 이익 상실 관련 및 기한의 이익 상실 시 발행회사 및 사채관리회사의 통지 의무 등 처리사항

(2) ‘기한의 이익 상실 선언’에 의한 기한의 이익 상실다음 중 어느 하나의 사유가 발생한 경우에 “본 사채”의 사채권자 및 “사채관리회사”는 사채권자집회의 결의에 따라 “발행회사”에 대한 서면통지를 함으로써 “발행회사”가 “본 사채”에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있다.(가) 원금의 일부를 상환하여야 할 의무 또는 기한이 도래한 이자지급의무를 불이행하여, 통지한 변제유예기간 내에 변제하지 못한 경우(나) “본 사채”에 의한 채무를 제외한 “발행회사”의 채무 중 원금 일천억원(\100,000,000,000) 이상의 채무에 대하여, 만기에 지급이 해태된 경우 또는 의무불이행으로 인하여 기한의 이익이 상실된 경우 또는 당해 채무에 관한 의무 불이행으로 관련 담보가 실행된 경우(다) “발행회사”의 재산의 전부 또는 중요부분에 압류명령이 결정된 경우 또는 임의경매가 개시된 경우(라) “발행회사”가 제2-2조 제1항, 제2-3조, 제2-4조 제1항 및 제2항, 제2-5조, 제2-5조의2의 의무를 위반한 경우(본 의무 위반의 판단 기준은 당해 발행회사의 분기, 반기 또는 회계연도 전체에 대한 각 보고서 기재를 기준으로 하되 그보다 더 최근의 일시에 의한 발행회사 서류에 따를 때 그 위반이 인정되는 경우 그에 의할 수 있다.)(마) “발행회사”의 재산의 전부 또는 중요부분에 대하여 가압류, 가처분이 선고되고, 60일 이내에 취소되지 않은 경우(바) “발행회사”가 (라) 기재 각 의무를 제외한 “본 계약”상의 의무의 이행 또는 준수를 해태한 경우로서, 그 치유가 불가능한 경우 또는 치유가 가능한 경우로서 “사채관리회사”나 사채권자가 사채권자집회의 결의, 또는 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의 3분의 1이상을 보유한 사채권자의 동의를 얻어 “발행회사”에게 이러한 해태의 치유를 구하는 통지를 한 후 60일이 경과하여도 당해 해태가 치유되지 아니한 경우(사) 기타 “발행회사”의 “본 사채”의 원리금지급의무 기타 “본 계약”상 의무의 이행능력에 중대한 부정적 영향을 미치는 사유가 발생한 때(3) 사채권자가 (2)에 따라 기한의 이익 상실 선언을 한 경우 및 (2)의 (바)에 따라 해태의 치유를 구하는 청구를 하는 경우에는 즉시 “사채관리회사”에게도 통지하여야 한다.

③ 사채권자의 변제청구권 등 권리 내용 등

(4) (1) 및 (2)에 따라 기한의 이익이 상실되면 “발행회사”는 원금전액과 기한의 이익이 상실된 날까지 발생한 이자 중 미지급액을 즉시 변제하여야 한다.

④ 기한의 이익 상실에 대한 원인사유 불발생 간주 관련

나. ‘기한의 이익 상실에 대한 원인사유의 불발생 간주’(1) 사채권자는 다음 중 어느 하나의 요건을 충족할 경우 “발행회사” 및 “사채관리회사”에게 서면으로 통지함으로써 기 발생한 ‘기한의 이익상실 원인사유’를 발생하지 않은 것으로 간주할 수 있다. 단, 가. (2) (가)의 경우에는 (가)에 정해진 방법에 의하여서만 이를 행할 수 있다.(가) 사채권자집회의 결의가 있는 경우(나) 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의 3분의2 이상을 보유한 사채권자의 동의가 있는 경우(2) (1)에 따른 ‘기한의 이익 상실에 대한 원인 사유 불발생 간주’는 다른 ‘기한의 이익상실 원인사유’ 또는 새로 발생하는 ‘기한의 이익상실 원인사유’에 영향을 미치지 아니한다.

⑤ 기한의 이익 상실의 취소 관련

다. 기한의 이익 상실의 취소사채권자는 다음의 요건이 모두 충족된 경우에는 사채권자집회의 결의를 얻어 “발행회사” 및 “사채관리회사”에게 서면으로 통지함으로써 기한의 이익 상실을 취소할 수 있다.(가) 기한의 이익 상실로 인하여 지급기일이 도래한 것으로 간주되는 원리금 지급채무를 제외하고, 모든 ‘기한의 이익상실사유’ 또는 ‘기한의 이익상실 원인사유’가 치유되거나 불발생한 것으로 간주될 것(나) ㉠ 지급기일이 경과한 이자 및 이에 대한 제2-1조 제3항의 연체이자(기한의 이익 상실선언으로 인하여 지급하여야 할 이자는 제외한다)와 ㉡ ‘기한의 이익상실사유’ 또는 ‘기한의 이익상실 원인사유’의 발생과 관련하여 “사채관리회사”가 지출하였거나 지출할 비용의 상환을 하기에 충분한 금액을 “사채관리회사”에게 지급하거나 예치할 것

⑥ 기타 중요 사항(기한의 이익 상실과 관련된 기타 구제 방법)

라. 기한의 이익 상실과 관련된 기타 구제 방법“사채관리회사”는 사채권자집회의 결의를 얻어 다음 중 어느 하나의 조치로써 가. (2)에 의한 기한의 이익 상실 선언에 갈음하거나 이와 병행할 수 있다.(가) “본 사채”에 대한 보증 또는 담보의 요구(나) 기타 “본 사채”의 원리금 지급 및 “본 계약”상의 의무의 이행을 강제하기에 필요하거나 적절한 조치

2) 사채 보유자의 권리가 다른 채권자의 권리보다 후순위일 경우 그에 관한 내용, 선순위 채권자의 권리잔액본 사채는 선순위로서 기발행된 당사의 무담보, 무보증사채 및 기타 채무와 동순위에있습니다.
3) 발행회사의 의무 및 책임

본 사채의 "사채관리계약서"상 발행회사의 주요 의무 및 책임 등은 다음과 같습니다.

구분
원리금지급
조달자금의사용
재무비율유지
지급보증 및 담보권설정 제한
자산매각한도
지배구조변경제한

내용
계약상 정하는 시기와방법에 따라원리금지급
규정된 목적에우선 사용
부채비율400% 이하
자기자본의300% 이내
자산총계의 50% 이내
지배구조 변경사유가 발생하지 않도록 한다

※ 발행회사의 의무 및 책임("사채관리계약서 제2-1조 ~ 제2-8조")"갑"은 발행회사인 금호타이어(주)를 말하며 "을"은 사채관리회사인 한국예탁결제원을 말합니다.

제2-1조(발행회사의 원리금지급의무)
① “발행회사”는 사채권자에게 “본 사채”의 발행조건 및 “본 계약”에서 정하는 시기와 방법으로 원리금을 지급할 의무가 있다.② “발행회사”는 원리금지급의무를 이행하기 위하여 ‘본 사채에 관한 지급대행계약’에 따라 지급대행자인
(주)우리은행 역전기업영업지원팀
에게 기한이 도래한 원금과 이자를 지급할 수 있는 지급자금을 예치하여야 하고, “발행회사”는 이를 “사채관리회사”에게 통지하여야 한다.③ “발행회사”가 원금 또는 이자지급의무를 이행하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 제1-2조 제11호에서 규정한 연체이율에 따라 계산한 연체이자를 지급하여야 하며, 이 경우 연체이자는 지급할 날("본 계약" 제1-2조 14호에 따라 기한의 이익이 상실된 경우에는 기한의 이익상실에 따른 변제기일) 다음날부터 실제 지급일까지 계산 한다.

제2-2조(조달자금의 사용) ① “발행회사”는 “본 사채”의 발행으로 조달한 자금을 제1-2조 제13호에서 규정하고 있는 사용목적에 우선적으로 사용하여야 한다. ② “발행회사”는 금융위원회에 증권발행실적보고서를 제출하는 경우 지체없이 그 사실을 “사채관리회사”에게 통지하여야 한다.
제2-3조(재무비율등의 유지) “발행회사”는 “본 사채”의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지, 다음 각 호 사항을 이행하여야 한다. 1. “발행회사”는 부채비율을 400% 이하로 유지하여야 한다(동 재무비율은 연결재무제표를 기준으로 한다).
단, “발행회사”의 “최근 보고서”상 부채비율은 [ 181.54 ]%, 부채규모는[ 3,458,015 ]백만원이다.

제2-4조(담보권설정등의제한) ① “발행회사”는 “본 사채”의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지는 타인의 채무를 위하여 지급보증의무를 부담하거나 “발행회사” 또는 타인의 채무를 위하여 “발행회사”의 자산 전부나 일부상에 새로이 “담보권”을 설정하여서는 아니 된다. 다만, “본 사채”의 미지급된 원리금전액에 대하여도 담보를 동순위 및 동일한 비율로 직접 제공하여주거나 또는 “사채관리회사”가 승인한 다른 담보가 제공되는 경우에는 그러하지 아니한다.② 제1항은 다음 각 호의 경우에는 적용되지 않는다.1. 자산의 구입대금을 조달할 목적으로 부담한 차입금채무를 담보하는 당해 자산상의 ‘담보권’ 2. 이행보증을 위한 담보제공이나 보증증권의 교부 3. 유치권 기타 법률에 의하여 설정되는 ‘담보권’4. “본 사채” 발행 이후 지급보증 또는 ‘담보권’이 설정되는 채무의 합계액이
“최근 보고서”상 ‘자기자본’의 300%를 넘지 않는 경우(동 재무비율은 연결재무제표를 기준으로 한다).
단, “발행회사”의 “최근 보고서”상 설정된 지급보증 또는 담보권이 설정된 채무의 합계액은 [ 1,101,881 ]백만원이며 이는 “발행회사”의 “최근 보고서”상 ‘자기자본’의 [ 57.85 ]%이다.5. 예외규정에 의하여 허용된 피담보 채무의 차환, 연장 또는 갱신에 의하여 발생하는 ‘담보권’ 및 타인의 채무를 위한 지급보증으로서, 당초의 피담보채무 및 지급보증금액이 증가하지 않는 경우6. 프로젝트에 참가 또는 계약의 입찰에 응찰하거나 양해각서 체결을 하는 경우 그 성실 진행을 보장하기 위한 목적에서 해당 거래의 통상 관행에 따라 제공하는 담보나 보증7. 기업 인수업무 등을 추진함에 있어 실사의 성실 진행 등을 보장하기 위한 목적에서 해당 거래의 통상 관행에 따라 제공하는 담보나 보증8. 발행사가 속한 업종의 필수 가입 자율규제협회나 강제가입단체의 규약상 통상적으로 제공하여야 하는 담보나 보증③ 제1항에 따라 “본 사채”를 위하여 담보가 제공되는 경우에는, 관계법령에서 허용되는 범위 내에서 “사채관리회사” 또는 “사채관리회사”가 지명하는 자가 본 사채권자를 위하여 당해 담보를 보유하고 실행한다. “사채관리회사” 또는 “사채관리회사”가 지명하는 자의 이러한 담보보유 및 실행에 소요되는 합리적인 필요비용은 “발행회사”가 부담하며 “사채관리회사”의 요청이 있는 경우 “발행회사”는 이를 선지급 하여야 한다.④ 전항의 경우, 목적물의 성격상 적합한 경우 “사채관리회사”는 해당 담보를 담보 목적의 신탁 등의 방법으로 신탁회사 등으로 하여금 이를 수탁처리 하게 할 수 있다.

제2-5조(자산의 처분제한) ① “발행회사”는 하나의 회계년도에 1회 또는 수회에 걸쳐
자산총계의 50%(자산처분후 1년 이내에 처분가액 등을 재원으로 취득한 자산이 있는 경우에는 이를 차감한다) 이상의 자산을 매매, 양도, 임대 기타 처분할 수 없다(동 재무비율은 연결재무제표를 기준으로 한다).
단, “발행회사”의 “최근 보고서”상 자산규모(자산총계)는 [ 5,362,837 ]백만원이다.② “발행회사”는 매매/양도/임대 기타 처분에 의하여 획득한 현금으로 채무를 상환하는 경우 “본 사채”보다 선순위채권을 대상으로 하여야 한다.③ 제1항의 처분 제한은 다음의 경우 적용되지 아니한다.1. “발행회사”의 일상적이고 통상적인 업무 중 일부가 금융자산의 취득과 처분 등의 업무인 경우 시장거래, 약관에 의한 정형화된 거래 등 일반적으로 그 불공정성을 의심할 개연성이 없는 방법에 의한 통상 업무로서의 금융자산의 처분2. 정당한 공정가액 기타 일반적으로 그 불공정성을 의심할 개연성이 없는 방법에 의한 재고 자산의 처분

제2-5조의2(지배구조변경 제한)
① “발행회사”는 “본 사채”의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지 “발행회사”의 지배구조 변경사유가 발생하지 않도록 한다. 지배구조 변경사유란 다음 사유를 말한다.1. "발행회사"의 최대주주가 변경되는 경우. 단, 다음 각 목의 경우는 이 조항에서 말하는 지배구조변경으로 보지 아니한다.가. 법 제147조에 의한 보고사항을 통해 확인 가능한 경우로서 경영권 지배목적이 아닌 경우나. 「기업구조조정 촉진법」,「채무자 회생 및 파산에 관한 법률」또는 채권자간 별도 약정 등에 의거 기업구조조정이나 회생을 위하여 실행된 출자전환 등에 따라 지배구조가 변경되는 경우다. 예금자보호법에 의한 예금보험공사가 「예금자보호법」, 「채무자 회생 및 파산에 관한 법률」, 「금융산업 구조개선에 관한 법률」, 「공적자금관리특별법」에 따라 부실금융회사 정리 등 업무, 공적자금 회수 업무 등을 수행하는 과정에서 지배구조가 변경되는 경우라. 「예금자보호법」에 의한 예금보험공사 또는 정리금융회사가 보유지분을 매각하여 지배구조가 변경되는 경우“발행회사가”이 법 제159조 또는 제160조에 따라 최근 제출한 보고서상 최대주주는 [ 싱웨이코리아 주식회사 ]이며, 지분율은 [ 45% ]이다.② 제1항에도 불구하고 다음 각 호를 이행하는 경우 지배구조변경 사유에 해당하지 않는 것으로 본다.1. “발행회사”는 제1항에서 정한 지배구조변경이 발생한 경우 지체없이 “사채관리회사”에게 다음 각 목의 내용을 포함하여 통지하여야 한다.가. 지배구조변경 발생에 관한 사항나. 사채권자는 보유채권 전부 또는 일부에 대하여 상환을 요구할 수 있다는 내용다. 상환가격은 상환청구금액(원금)의 [100%]이며 경과이자 및 미지급이자는 별도로 지급한다는 내용(상환가격은 상환금액의 100% 이상)라. 상환청구기간(본 통지일로부터 30일 이내에 2주일 이상)마. 상환대금 지급일자(상환청구기간 종료일로부터 1개월 이내)2. “발행회사”는 상환대금 지급일에 상환대금과 경과이자 및 미지급이자를 사채권자에게 지급하여야 한다.③ “사채관리회사”는 제2항제1호에 따른 통지를 받은 경우 그 내용과 통지시기를 지체없이 공고하여야 한다.

제2-6조(사채관리계약이행상황보고서) ①“발행회사”는 금융위원회 등에 제출하는 사업보고서 및 반기보고서 제출일로부터 30일 이내에 “본 사채”와 관련하여 <별지> 서식의 『사채관리계약이행상황보고서』를 작성하여 “사채관리회사”에게 제출하여야 한다.②제1항의 『사채관리계약이행상황보고서』에는 “발행회사”의 외부감사인이『사채관리계약이행상황보고서』의 내용에 사실과 상위한 사항이 없는가를 확인한 확인서 및 관련증빙자료를 첨부하여야 한다. 단, 『사채관리계약이행상황보고서』의 내용이 “발행회사”의 외부감사인이 작성한 직전 기말 또는 반기 감사보고서(검토보고서)의 내용과 일치하거나 동 보고서의 내용에서 확인될 수 있는 경우에는 위 확인서의 제출을 감사보고서(검토보고서)의 제출로 갈음할 수 있다. ③ “발행회사”는 제1항의 『사채관리계약이행상황보고서』에 “발행회사”의 대표이사가 기명날인, 재무담당책임자가 기명날인 또는 서명하도록 하여야 한다.④ “사채관리회사”는 『사채관리계약이행상황보고서』를 “사채관리회사”의 홈페이지에 게재하여야 한다.

제2-7조(발행회사의 사채관리회사에 대한 보고 및 통지의무) ① “발행회사”는 법 제159조 또는 제160조에 따라 보고서를 제출한 경우 지체없이 그 사실을 “사채관리회사”에게 통지하여야 한다.② “발행회사”가 법 제161조의 규정에 의하여 신고를 하여야 하는 때에는 신고의무 발생일에 지체없이 신고한 내용을 “사채관리회사”에게 통지하여야한다.③ “발행회사”는 ‘기한의 이익상실사유’의 발생 또는 ‘기한의 이익상실 원인사유’가 발생한 경우에는 지체없이 이를 “사채관리회사”에게 통지하여야 한다.④ “발행회사”는 “본 사채” 이외의 다른 금전지급채무에 관하여 기한의 이익을 상실한 경우에는 이를 “사채관리회사”에게 즉시 통지하여야 한다.⑤ “사채관리회사”는 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환액’의 10분의1 이상을 보유하는 사채권자가 요구하는 경우에는 관계법령의 위반이 없는 이상 “발행회사”로부터 제공받은 자료 및 정보의 사본을 요구일로부터 7일 이내에 교부하여야 한다.

제2-8조(발행회사의 책임)
“발행회사”가 “본 계약”과 관련된 사항을 이행함에 허위 또는 중대한 정보가 누락된 자료 및 정보를 제출하거나 불성실한 이행으로 인하여 “사채관리회사” 또는 본 사채권자에게 손해를 발생시킨 때에는 “발행회사”는 이에 대하여 배상의 책임을 진다.

4) 사채관리회사에 관한 사항
가. 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(정액)

한국예탁결제원
00159652
부산광역시 남구 문현금융로 40
50,000,000,000
1,500,000
-

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(정액)

한국예탁결제원
00159652
부산광역시 남구 문현금융로 40
150,000,000,000
4,500,000
-

나. 사채관리회사와 주관회사 및 발행기업과의 거래관계, 사채관리회사의 사채관리 실적, 사채관리 담당 조직 및 연락처 등(1) 사채관리회사와 주관회사 또는 발행회사와의 거래 관계

구 분
해당 여부

주주 관계
사채관리회사가 발행회사의최대주주 또는 주요주주 여부
해당 없음

계열회사 관계
사채관리회사와 발행회사 간 계열회사 여부
해당 없음

임원겸임 관계
사채관리회사의 임원과발행회사 임원 간 겸직 여부
해당 없음

채권인수 관계
사채관리회사의주관회사 또는 발행회사 채권인수 여부
해당 없음

기타 이해관계
사채관리회사와 발행회사 간사채관리계약에 관한 기타 이해관계 여부
해당 없음

(2) 사채관리회사의 사채관리 실적 (최근 5개년)

구 분
실적

2025년
2024년
2023년
2022년
2021년
계

계약체결 건수
61건
136건
94건
69건
94건
454건

계약체결 위탁금액
12조 7,200억원
27조 6,350억원
20조 6,840억원
13조 6,660억원
18조 6,120억원
93조 3,170억원

(3) 사채관리회사 담당 조직 및 연락처

사채관리회사
담당조직
연락처

한국예탁결제원
채권등록부 채권등록2팀
02-3774-3304/3305

다. 사채관리회사의 권한("사채관리계약서 제4-1조 및 제4-2조")

"갑"은 발행회사인 금호타이어(주)를 말하며 "을"은 사채관리회사인 한국예탁결제원을 말한다.

제4-1조(사채관리회사의 권한)
① “사채관리회사”는 다음 각 호의 행위를 할 수 있다. 단, 제1-2조 제14호 나목 (1)의 각 요건 중 어느 하나를 충족하는 경우로서 이에 근거한 사채권자의 서면에 의한 지시가 있는 경우 “사채관리회사”는 다음 각 호의 행위를 하여야 한다. 다만, 동 단서에 따른 지시에 의해 “사채관리회사”가 해당 행위를 하여야 하는 경우라 할지라도, “발행회사”의 잔존 자산이나 자산의 집행가능성 등을 고려할 때 소송의 실익이 없거나 투입되는 비용을 충당하기에 충분한 정도의 배당가능성이 없다는 점을 “사채관리회사”가 독립적인 회계 또는 법률자문을 통하여 혹은 기타 객관적인 자료를 근거로 소명할 수 있는 경우, “사채관리회사”는 해당 요청을 하는 사채권자들에게, 다음 각 호 행위 수행에 필요한 비용의 선급이나 그 지급의 이행보증, 기타 소요 비용 충당에 필요한 합리적 보상을 제공할 것을 요청할 수 있고 그 실현시까지 “사채관리회사”는 상기 지시에 응하지 아니할 수 있다. 1. 원금 및 이자의 지급의 청구, 이를 위한 소제기 및 강제집행의 신청2. 원금 및 이자의 지급청구권을 보전하기 위한 가압류·가처분 등의 신청3. 다른 채권자에 의하여 개시된 강제집행절차에서의 배당요구 및 배당이의4. 파산, 회생절차 개시의 신청 5. 파산, 회생절차 개시의 신청에 관한 재판에 대한 즉시항고 6. 파산, 회생절차에서의 채권의 신고, 채권확정의 소제기, 채권신고에 대한 이의, 회생계획안의 인가결정에 대한 이의 7. “발행회사”가 다른 사채권자에 대하여 한 변제, 화해 기타의 행위가 현저하게 불공정한 때에는 그 행위의 취소를 청구하는 소제기 및 기타 채권자취소권의 행사8. 사채권자집회의 소집 및 사채권자집회 결의사항의 집행(사채권자집회결의로써 따로 집행자를 정한 경우는 제외)9. 사채권자집회에서의 의견진술 10. 기타 사채권자집회결의에 따라 위임된 사항② 제1항의 행위 외에도 “사채관리회사”는 “본 사채”의 원리금을 지급받거나 채권을 보전하기 위하여 필요한 재판상·재판외의 행위를 할 수 있다.③ “사채관리회사”는 다음 각 호의 사항에 대해서는 사채권자 집회의 유효한 결의가 있는 경우 이에 따라 재판상, 재판외의 행위로서 이를 행할 수 있다. 1. “본 사채”의 발행조건의 사채권자에게 불이익한 변경 : “본 사채” 원리금지급채무액의 감액, 기한의 연장 등2. 사채권자의 이해에 중대한 관계가 있는 사항 : “발행회사”의 “본 계약” 위반에 대한 책임의 면제 등④ 본 조에 따른 행위를 함에 있어서 “사채관리회사“가 지출하는 모든 비용은 이를 “발행회사”의 부담으로 한다. ⑤ 전 항의 규정에도 불구하고 “사채관리회사”는 “발행회사”로부터 “본 사채”의 원리금 변제로서 지급받거나 집행, 파산, 회생절차 등을 통해 배당받은 금원에서 자신이 지출한 전항의 비용을 최우선적으로 충당할 수 있다. 이 경우 “사채관리회사”의 비용으로 충당된 한도에서 사채권자들은 “발행회사”로부터 “본 사채”에 대해 유효한 원리금의 지급을 받지 아니한 것으로 보며 해당 금액에 대하여 사채권자는 여전히 “발행회사”에 대한 사채권자로서의 권리를 보유한다. 만일, 제1항 본문 후단에 따른 “사채관리회사”의 비용 선급 등 요청에 따라 해당 비용을 선급하거나 대지급한 사채권자가 있는 경우 그 실제 지급된 금액의 범위에서 본 항에 의한 “사채관리회사”의 비용 우선 충당 권리는 해당 금원을 선급 또는 대지급한 사채권자들에게 그 실제 지출한 금액의 비율에 따라 안분비례 하여 귀속한다. ⑥ “발행회사” 또는 사채권자의 요구가 있는 경우 “사채관리회사”는 본 조의 조치와 관련하여 지출한 비용의 명세를 서면으로 제공하여야 한다. ⑦ 본 조에 의한 행위에 따라 “발행회사”로부터 지급 받는 금원이 있거나 집행, 파산, 회생절차 등을 통해 배당 받은 금원이 있는 경우, “사채관리회사”는 이로부터 제5항에 따라 우선 충당할 권리가 있는 비용에 이를 충당하고(만일 대지급한 사채권자가 있는 경우에는 그 증빙을 받아 해당 사채권자에게 그 대지급한 금원을 지급한다) 나머지 금원은 이를 선량한 관리자의 주의로서 보관한다. ⑧ “사채관리회사”는 제7항에 따라 보관하게 되는 금원(이하 이 조에서 “보관금원”)이 발생하는 경우, 즉시 사채권자들로 하여금 자신의 사채에 기한 권리를 신고하도록 공고하여야 한다. 이 경우 권리의 신고기간은 1개월 이상이어야 한다. 만일, “발행회사”가 지급한 금원이나 집행, 파산 또는 회생 등의 절차에 의해 배당 받은 금원이 전부가 아니라 일부에 해당하고 장래 추가적인 지급이나 배당이 있는 경우 그 실제 지급이나 배당을 수령한 즉시 “사채관리회사”는 이를 공고하여야 한다. ⑨ 전항 기재 권리 신고기간 종료시 “사채관리회사”는 신고된 각 사채권자에 대해, 제7항의 보관금원을 ‘본 사채의 미상환잔액’에 따라 안분비례 하여 사채 권면이나 전자증권법 제39조에 따른 소유자증명서(이하 “소유자증명서”라 한다)와의 교환으로써 해당 금원을 지급한다. 만일, “발행회사”가 지급한 금원이나 집행, 파산 또는 회생 등의 절차에 의해 배당 받은 금원이 전부가 아니라 일부에 해당하고 장래 추가적인 지급이나 배당이 예정 되어 있거나 합리적으로 예상되는 경우 “사채관리회사”는 교부받은 사채권이나 소유자증명서에 지급하는 금액을 기재하거나 이 뜻을 기재한 별도 서면을 첨부하고 기명 날인하여 이를 해당 사채권자에게 반환하며, 해당 사채를 보유하는 사채권자가 차회에 추가적인 지급을 받고자 하는 경우 반드시 이와 같이 “사채관리회사”가 기재한 지급의 뜻이 기재되거나 그와 같은 뜻이 기재된 문서가 첨부된 사채권이나 소유자증명서를 다시 “사채관리회사”에게 교부하여야 한다. ⑩ 사채 미상환 잔액을 산정함에 있어 “사채관리회사”가 사채권자가 제공한 소유자증명서나 사채권을 신뢰하여 이를 기초로 보관금원을 분배한 경우 “사채관리회사”는 이에 대해 과실이 있지 아니하다. ⑪ 신고기간 종료 시까지 해당 사채권자가 권리를 신고하지 아니하거나 권리신고를 하고도 이후 사채권이나 소유자증명서를 교부하고 지급을 신청하지 아니한 경우 해당 사채권자에게 지급될 금원은 이를 공탁할 수 있다. ⑫ 보관금원에 대해 보관기간 동안은 이자가 발생하지 아니하며 “사채관리회사”는 이를 지급할 책임을 부담하지 아니 한다.

제4-2조(사채관리회사의 조사권한 및 발행회사의 협력의무)
① “사채관리회사”는 다음 각 호의 사유가 있는 경우에는 “발행회사”의 업무 및 재산상황에 대하여 정보 및 자료의 제공요구, 실사 등 조사를 할 수 있고, “발행회사”는 이에 성실히 협력하여야 한다.1. “발행회사”가 “본 계약”을 위반하였거나 위반하였다는 합리적 의심이 있는 경우2. 기타 “본 사채”의 원리금지급에 관하여 중대한 영향을 미친다고 합리적으로 판단되는 사유가 발생하는 경우② 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의 과반수이상을 보유한 사채권자가 제1항 각 호 소정의 사유를 소명하여 “사채관리회사”에게 서면으로 요구하는 경우 “사채관리회사”는 제1항의 조사를 하여야 한다. 다만, “사채관리회사”가 “발행회사”의 잔존 자산이나 자산의 집행가능성 등을 고려하여 조사나 실사의 실익이 없거나 투입되는 비용을 충당하기에 충분한 정도의 배당가능성이 없거나 사채권자의 소명 내용이 합리적인 근거를 결하였음을 독립적인 회계 또는 법률자문 결과, 기타 객관적인 자료를 근거로 소명하는 경우 “사채관리회사”는 사채권자집회에서의 결의 또는 해당 요청을 하는 사채권자에게, 해당 조치 수행에 필요한 비용의 선급이나 그 지급의 이행보증 기타 소요 비용 충당에 필요한 합리적 보장을 제공할 것을 요청할 수 있고 그 실현시까지 조사요구에 응하지 아니할 수 있다. ③ 제2항에 따른 사채권자의 요구에도 불구하고 “사채관리회사”가 조사를 하지 아니하는 경우에는 제2항의 규정 여하에 불구하고, 사채권자집회의 결의, 또는 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의 3분의2 이상을 보유한 사채권자의 동의를 얻어 사채권자는 직접 또는 제3자를 지정하여 제1항의 조사를 할 수 있다. ④ 제1항 내지 제3항의 규정에 의한 “사채관리회사”의 자료제공요구 등에 따른 비용은 “발행회사”가 부담한다. 다만, 해당 조사나 자료요구 및 실사 등은 합리적인 범위에 의한 것이어야 하며 이를 초과할 경우의 비용에 대하여는 “발행회사”가 이를 부담하지 아니한다. ⑤ “발행회사”의 거절, 방해, 비협조 혹은 자료 미제공 등으로 인한 조사나 실사 미진행시 “사채관리회사”는 이에 대하여 책임을 부담하지 아니한다. ⑥ 본 조의 자료제공요구나 조사, 실사 등과 관련하여 “발행회사”가 상기 제1항 각 호 소정의 사유에 해당하지 아니함을 증빙하거나 자료 등을 공개하지 아니할 법적 의무가 있음을 증빙할 수 있는 합리적인 근거 없이 자료제공, 조사 혹은 실사에 대한 협조를 거절하거나, 이를 방해한 경우 이는 “발행회사”의 본 계약상 의무위반을 구성한다.

라. 사채관리회사의 의무 및 책임("사채관리계약서 제4-3조, 제4-4조")

"갑"은 발행회사인 금호타이어(주)를 말하며 "을"은 사채관리회사인 한국예탁결제원을 말한다.

제4-3조(사채관리회사의 공고의무)
① “발행회사”의 원리금지급의무 불이행이 발생하여 계속되고 있는 경우에는, “사채관리회사”는 이를 알게 된 때로부터 7일 이내에 그 뜻을 공고하여야 한다.② 제1-2조 제14호 가목 (1)에 따라 “발행회사”에 대하여 기한의 이익이 상실된 경우에는 “사채관리회사”는 이를 즉시 공고하여야 한다. 다만, 발생한 사정의 성격상 외부에서 별도의 확인조사를 행하지 아니하거나 “발행회사”의 자발적 통지나 협조가 없이는 그 발생 여부를 확인할 수 없거나 그 확인이 현저히 곤란한 사정이 있는 경우에는 그렇지 아니하며 이 경우 “사채관리회사”가 이를 알게된 때 즉시 그 뜻을 공고하여야 한다. ③ 제1-2조 제14호 가목 (2)에 따라 ‘기한의 이익상실 원인사유’가 발생하여 계속되고 있는 경우에는, “사채관리회사”는 알게 된 때로부터 7일 이내에 그 뜻을 공고하여야 한다.④ “사채관리회사”는 “발행회사”에게 “본 계약” 제1-2조 제14호 라목에 따라 조치를 요구한 경우에는 조치요구일로부터 30일 이내에 그 내용을 공고하여야 한다. ⑤ 제3항과 제4항의 경우에 “사채관리회사”가 공고를 하지 않는 것이 사채권자의 최선의 이익이라고 합리적으로 판단한 때에는 공고를 유보할 수 있다.
제4-4조(사채관리회사의 의무 및 책임)
① “발행회사”가 “사채관리회사”에게 제공하는 보고서, 서류, 통지를 신뢰함에 대하여 “사채관리회사”에게 과실이 있지 아니하다. 다만, “사채관리회사”가 그 내용상 오류를 알고 있었던 경우이거나 중과실로 이를 알지 못한 경우에는 그렇지 아니 하며, “본 계약”에 따라 “발행회사”가 “사채관리회사”에게 제출한 보고서, 서류, 통지 기재 자체로서 ‘기한의 이익상실사유’ 또는 ‘기한의 이익상실 원인사유’의 발생이나 기타 “발행회사”의 "본 계약" 위반이 명백한 경우에는, 실제로 “사채관리회사”가 위의 사유 또는 위반을 알았는가를 불문하고 그러한 보고서, 서류, 통지 수령일의 익일로부터 7일이 경과하면 이를 알고 있는 것으로 간주한다.② “사채관리회사”는 선량한 관리자의 주의로써 “본 계약”상의 권한을 행사하고 의무를 이행하여야 한다. ③ “사채관리회사”가 “본 계약”이나 사채권자집회결의를 위반함에 따라 사채권자에게 손해가 발생한 때에는 이를 배상할 책임이 있다.

마. 사채관리회사의 사임("사채관리계약서 제4-6조")

"갑"은 발행회사인 금호타이어(주)를 말하며 "을"은 사채관리회사인 한국예탁결제원을 말한다.

제4-6조(사채관리회사의 사임)
① “사채관리회사”는 “본 계약”의 체결 이후 상법시행령 제27조 각호의 이익충돌사유가 발생한 경우에는 그 사유의 발생일로부터 30일 이내에 사임하여야 한다. “사채관리회사”가 상법시행령 제27조 각호의 이익충돌 사유가 있음에도 사임하지 아니하는 경우에는 각 사채권자는 법원에 “사채관리회사”의 해임과 사무승계자의 선임을 청구할 수 있다. 다만, 새로운 사채관리회사가 선임되기까지 “사채관리회사”의 사임은 효력을 갖지 못하고 “사채관리회사”는 본 계약상 의무를 계속하여야 하며, 이와 관련하여 “사채관리회사”는 자신의 책임으로 이익 상충 및 정보교류차단을 위한 적절한 조치를 취하여야 하고, 그 위반시 이에 따른 책임을 부담한다. 만일, 새로운 사채관리회사의 선임에 따라 추가 되는 비용이 있는 경우 이는 “사채관리회사”의 부담으로 한다.② 사채관리회사가 존재하지 아니하게 된 때에는 “발행회사”는 사채권자집회의 동의를 얻어 그 사무의 승계자를 정할 수 있다. 이 경우 합리적인 특별한 사정이 없는 한 사채관리회사의 보수 및 사무처리비용 기타 계약상의 의무에 있어서 발행회사가 부당하게 종전에 비하여 불리하게 되어서는 아니 된다. ③ “사채관리회사”가 사임 또는 해임된 때로부터 30일 이내에 사무승계자가 선임되지 아니한 경우에는 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의 10분의 1 이상을 보유하는 사채권자는 법원에 사무승계자의 선임을 청구할 수 있다.④ “사채관리회사”는 “발행회사”와 사채권자집회의 동의를 얻어서 사임할 수 있으며, 부득이한 사유가 있는 경우에 법원의 허가를 얻어 사임할 수 있다. ⑤ “사채관리회사”의 사임이나 해임은 사무승계자가 선임되어 취임할 때에 효력이 발생하고, 사무승계자는 “본 계약”상 규정된 모든 권한과 의무를 가진다.

바. 기타사항

- 사채관리회사인 한국예탁결제원을 선량한 관리자의 주의로써 사채관리계약상의 권한을 행사하고 의무를 이행하여야 합니다. 기타 자세한 사항은 동 증권신고서에 첨부된 사채관리계약서를 참고하시기 바랍니다. - 본 사채에 대한 원리금상환은 전적으로 발행사인 금호타이어(주)의 책임입니다. 투자자께서는 발행사의 리스크에 대하여 충분히 숙지하시고 투자하시기 바랍니다.

III. 투자위험요소

1. 사업위험

(1) 사업위험 작성 범위

2024년 연결기준 당사의 타이어와 관련된 매출액은 4조 5,267억원으로 전체 매출액 4조 5,322억원의 99.9%를 차지하고 있어, 당사 사업에서 차지하는 비중이 매우 높은 편입니다.
비타이어에 속하는 자동차용품판매(ATB), 고무소재 공급(CMB) 등의 매출액은 55억원으로 비중은 0.1%입니다.

이처럼, 타이어와 관련된 매출 비중이 절대적으로 높은 당사의 사업적 특성을 고려하여, 본 증권신고서의 사업위험은 타이어 부문을 중심으로 작성하였사오니, 투자자들께서는 참고하시어 의사결정 하시기 바랍니다.

2024년 연결기준 당사의 타이어와 관련된 매출액은 4조 5,267억원으로 전체 매출액 4조 5,322억원의 99.9%를 차지하고 있어, 당사 사업에서 차지하는 비중이 매우 높은 편입니다. 비타이어에 속하는 자동차용품판매(ATB), 고무소재 공급(CMB) 등의 매출액은 55억원으로 비중은 0.1%입니다.당사의 연결기준 주
요 제품 등의 현황은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

사업부문
매출유형
품목
구체적 용도
주요 상표등
매출액(2024년)
매출액(2023년)
매출액(2022년)

타이어
타이어
타이어
자동차 취부용
KumhoMarshal
4,526,651(99.9%)
4,031,968(99.8%)
3,546,313(99.6%)

타이어
비타이어
ATB, CMB 등
-
-
5,527(0.1%)
9,444(0.2%)
12,845(0.4%)

(출처)
당사 2024년 사업보고서

2024년말 기준 당사는 16개의 연결대상 종속기업을 지배하고 있으며, 국내 본사를 거점으로 미주, 중국, 유럽, 동남아 등 해외 현지 판매법인을 통해 사업을 영위하고 있습니다. 당사 종속기업의 주요영업활동 내용은 타이어 제품의 제조 및 판매입니다. 따라서, 당사는 당사의 사업위험을 타이어 부문 중심으로 작성하였습니다.
당사의 연결기준 종속회사 현황은 다음과 같습니다.

회사명
소재지
결산일
업종
지분율(%)

당기말
전기말

Kumho Tire U.S.A.(Kumho Tire Georgia Holding,Kumho Tire Georgia 포함)
미국
12월 31일
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tyre U.K.
영국
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Europe
독일
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Japan
일본
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Canada
캐나다
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tyre Australia
호주
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire H.K.
홍콩
"
중국ㆍ베트남법인 지주회사
100
100

Nanjing Kumho Tire(*1)
중국
"
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tire Tianjin(*1)
중국
"
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tire Changchun(*1)
중국
"
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tire China(*2)
중국
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Vietnam(*1)
베트남
"
타이어 제조 및 판매
57.6
57.6

Kumho Tire France
프랑스
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Mexico
멕시코
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Egypt(*3)
이집트
"
마케팅 서비스
100
100

Kumho Tire Kazakhstan(*4)
카자흐스탄
"
타이어 판매
100
-

(출처) 당사 2024년 사업보고서(*1) Kumho Tire H.K.이 지분을 보유하고 있습니다.

(*2) Kumho Tire H.K.과 Nanjing Kumho Tire가 각각 99.0%와 1.0%의 지분을 보유하고 있습니다.

(*3) Kumho Tire Egypt는 전기 중 신규 설립되었습니다. 지배기업과 Kumho Tyre Australia가 각각 99.0%와 1.0%의 지분을 보유하고 있습니다.

(*4) Kumho Tire Kazakhstan은 당기 중 신규 설립되었습니다.

타이어와 관련된 매출 비중이 절대적으로 높은 당사의 사업적 특성을 고려하여, 본 증권신고서의 사업위험은 타이어 부문을 중심으로 작성하였사오니, 투자자들께서는 참고하시어 의사결정 하시기 바랍니다.

(2)
글로벌 및 국내 자동차 산업의 불확실성 증대에 따른 위험

타이어 제조업을 영위하고 있는 당사는 전방산업인 자동차산업 경기에 크게 영향을 받으며, 자동차 수요는 고가의 제품 특성상 글로벌 경기 동향에 민감하게 반응하는 특성을 보입니다. 따라서 주요 선진시장의 경기부진 지속, 지정학적 갈등, 자국 우선주의, 글로벌 공급망 재편 등은 자동차 수요 정체 혹은 감소로 이어져 당사의 영업실적 및 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의 하시기 바랍니다.

타이어 산업은 전방산업인 자동차 산업과 밀접한 관계를 가지고 있습니다. 자동차 산업은 소재와 부품생산에 관련된 철강 금속 공업, 기계 공업, 전기 전자 공업, 석유 화학 공업, 석유 공업 등과 밀접한 관련을 맺고 있으며 생산 유발 파급 효과가 매우 큰 산업으로 타 산업으로부터 중간재를 구매하여 최종 수요재인 자동차를 완성하는 사업 특성상 후방 연쇄 효과(Backward Linkage Effect : 선도 산업이 설립되면 그 선도 산업에 투입될 중간생산재를 생산하는 산업의 발전이 유도되는 효과)가 매우 높습니다.
타이어 시장은 용도에 따라 크게 신차 장착용 타이어(Original Equipment, 이하 "OE")와 운행 중인 차량에 대한 교체 수요용 타이어 (Replacement Equipment, 이하 "RE")로 구분되어 있으며, OE 시장과 RE 시장이 약 3:7의 비중을 차지하고 있습니다. OE
시장은 완성차 기업의 신차생산 물량에 따라 수요가 결정되며, RE 시장은 실제 운행 중인 자동차 대수, 자동차 운행거리, 타이어의 내구도 등에 영향을 받게 됩니다. 따라서, 세계경제 위기와 경기침체 등 다양한 외생변수들로 인하여 자동차 및 타이어 수요 감소 및 성장성이 저하될 경우, 이로 인해 당사의 수익에 영향을 줄수 있으니 이점 유의하시기 바랍니다.

RE 수요는 실제 운행 중인 자동차 대수, 자동차 운행거리, 타이어의 내구도 등에 영향을 받음에 따라 경기민감도가 높지 않은 특징이 있습니다. RE 판매의 경우 딜러(dealer)에 대한 도매판매이므로 딜러망의 확보 및 유지에 비용이 소요되어 판매비 비중이 높은 특성이 있으나 OE에 비하여 판매 단가가 높으며 대체로 수익성도 양호한 편입니다. 교체용 타이어는 소모품으로 상대적으로 자동차 수요 대비 경기방어적 성격을 가지고 있습니다. 이에 따라 글로벌 자동차 시장 수요가 감소하는 시기에도 교체용 타이어 비중이 높은 타이어 시장 수요는 감소세가 적은 편입니다.
반면 OE수요는 완성차 기업의 신차 생산 물량에 따라 수요가 결정됨에 따라 경기변동성이 높은 특성을 나타냅니다. 따라서 글로벌 자동차 판매 둔화로 특히 신차용 타이어 수요가 둔화될 수 있습니다. 당사가 영위하고 있는 타이어 산업은 전방산업인 자동차산업의 경기흐름에 연동되어 있으며, 최종 납품처인 완성차 업체의 실적과 이들에 대한 수주 물량이 영업변동성에 영향을 미치고 있습니다. 글로벌 용도별 타이어 수요 추이는 다음과 같습니다.

[글로벌 용도별 타이어 수요 추이 2020년~2021년]

(단위 : 백만개)

구분
Europe
CIS
North America
South America
China
Asia(excluding China)

Africa/India

/Middle East

Total

2020
OE
71
7
63
11
112
64
25
353

RE
287
53
288
54
132
134
91
1,039

계
358
60
351
65
244
198
116
1,392

2021
OE
67
7
62
12
115
65
28
356

RE
315
61
327
68
136
141
106
1,154

계
382
68
389
80
251
206
134
1,510

(출처) Michelin Universal Registration Document 2021(주1) 상기 수치는 Passenger Car 및 Light Truck 합계 판매량 수치입니다.(주2) 터키 판매량은 유럽 판매량 수치에 포함되었습니다.(주3) 중앙아메리카 판매량은 북아메리카 판매량 수치에 포함되었습니다.(주4) CIS는 독립국가연합(Commonwealth of Independent States)을 말합니다.

[글로벌 용도별 타이어 수요 추이 2022년~2023년]

(단위 : 백만개)

구분
Europe
North America
South America
China
Asia(excluding China)

Africa/India
/Middle East

Total

2022
OE
75
69
14
121
70
36
384

RE
385
316
73
117
148
111
1,151

계
460
385
87
238
218
147
1,535

2023
OE
83
75
15
132
77
36
417

RE
371
316
79
133
143
114
1,156

계
454
391
94
265
220
150
1,573

(출처) Michelin Universal Registration Document 2023(주1) 상기 수치는 Passenger Car 및 Light Truck 합계 판매량 수치입니다.(주2) 터키 및 동유럽 판매량은 유럽 판매량 수치에 포함되었습니다.(주3) 중앙아메리카 판매량은 북아메리카 판매량 수치에 포함되었습니다.(주4) 2024년 자료는 발표전입니다.

① 글로벌 시장
글로벌 경기와 자동차 시장의 연관관계를 살펴보면 2008년 글로벌 금융위기의 발생으로 자동차에 대한 수요가 급격히 위축된 이후 글로벌 경기가 회복세를 보이면서 2010년 세계 자동차 생산량이 7,859만 대를 기록, 직전년도 대비 25.9% 급증하였습니다. 이후,
2011년부터 2016년까지 6개년간 8,103만 대에서 9,602만 대까지 약 1,500만대의 생산량 증가를 기록, 연평균 3.7%의 성장률을 기록하였습니다.
다만, 2012년부터 유럽발 재정위기 및 글로벌 과잉생산에 따른 중국 제조업 위기에 대한 시장의 우려가 부각되면서 2012년 5.1%에서
2015년 1.4%까지 자동차 생산 증가율은 지속적인 하락추이를 보였습니다. 2016년 5.1%로 회복세를 보이는 듯 했으나 2017년 2.4%로
성장세가 다소 둔화되는 현상이 관찰되었으며, 미-중 무역분쟁 및 글로벌 경기둔화로 인해
2018년 세계 자동차 생산량은 2008년 글로벌 금융위기 이후 처음으로 감소세를 보여 9,738만 대를 기록, 직전년도 대비 1.0% 감소하였습니다. 2019년에는 주요 생산국인 중국과 미국의 생산 감소와 신흥시장 정체 영향으로 인해 세계 자동차 생산량이 5.4% 감소하며 2008~2009년 금융위기 이후 최대 감소율을 기록하였습니다. 2020년에는 코로나19의 여파로 인해 세계적으로 경기침체 국면에 접어들며, 글로벌 자동차 생산량이 전년대비 15.7% 감소한 7,772만대를 기록하며 글로벌 금융위기 시절인 2009년보다 훨씬 더 큰 폭으로 줄어들었습니다. 2021년에는 전년도 기저효과로 인해 3.3% 성장한 8,026만대를 기록하였고, 2022년에는 러시아-우크라이나 전쟁으로 인한 공급망 이슈 및 차량용 반도체 공급난으로 인하여 코로나19 이전의 생산량을 하회하는 8,544만대를 생산하였습니다. 2023년 세계 신차 생산량은 사전주문 수요로 인한 대기 물량, 반도체 공급망 완화 등에 힘입어 전반적인 회복세를 보이며 2022년 대비 10.3% 증가한 9,424만대를 생산하였습니다. 최근 들어 자동차 최대 수요처인 미국과 중국의 경제성장률 둔화 등에 따라 자동차 산업의 성장이 정체되고 있으며, 무역 분쟁 심화 등 하방 위험 요인이 상존함에 따라 각 시장은 거시경제 등의 영향에 따라 상이한 성장 흐름을 보일 것으로 전망됩니다.세계 자동차 생산량 현황은 다음과 같습니다.

[세계 자동차 생산량 및 증감 추이]

(단위: 천대,%)

연도
생산량
증감률

2008
71,632
-3.8%

2009
62,429
-12.8%

2010
78,592
25.9%

2011
81,027
3.1%

2012
85,191
5.1%

2013
88,596
4.0%

2014
90,065
1.7%

2015
91,324
1.4%

2016
96,024
5.1%

2017
98,338
2.4%

2018
97,384
-1.0%

2019
92,143
-5.4%

2020
77,721
-15.7%

2021
80,261
3.3%

2022
85,437
6.4%

2023
94,240
10.3%

(출처) 한국자동차산업협회, KOSIS(주1) 2024년 기준은 발표전입니다.

[글로벌 지역별/차종별 자동차 생산 현황] (단위: 천 대)

연 도
승용차
상용차 (CVs)
합계
아시아
북아메리카
남아메리카
유럽
아프리카
오세아니아

2008
53,421
18,211
71,632
32,718
12,924
4,140
20,813
698
324

2009
48,293
14,136
62,429
32,779
8,764
3,951
16,170
506
223

2010
59,063
19,529
78,592
42,197
12,159
4,670
18,679
621
239

2011
60,478
20,549
81,027
41,972
13,478
4,604
20,047
658
219

2012
63,470
21,720
85,191
44,950
15,801
4,529
18,924
701
221

2013
66,389
22,208
88,596
47,234
16,501
4,797
18,976
798
211

2014
67,982
22,084
90,065
48,254
17,423
4,007
19,358
825
175

2015
68,877
22,448
91,324
48,993
17,956
3,146
20,107
940
168

2016
72,484
23,541
96,024
53,360
18,151
2,779
20,581
980
156

2017
73,683
24,655
98,338
55,428
17,454
3,352
21,036
961
92

2018
71,289
26,095
97,384
54,481
17,424
3,364
21,007
1,085
0

2019
66,100
26,043
92,143
50,963
16,802
3,240
20,062
1,045
0

2020
55,909
21,813
77,721
45,931
13,374
2,319
15,292
800
5

2021
57,129
23,132
80,261
48,376
13,467
2,737
14,768
907
5

2022
61,584
23,853
85,437
51,815
14,815
3,023
14,754
1,024
6

2023
68,265
25,975
94,240
57,169
16,144
3,009
16,739
1,172
7

(출처) 한국자동차산업협회, KOSIS
(주1) 2024년 자료는 발표전입니다..

② 내수 시장
우리나라의 자동차 보급률은 1980년대의 폭발적인 성장을 거치면서 2000년대에는 다소 완만한 상승세를 나타내고 있습니다. 2014년 총 자동차 등록대수는 처음으로 2천만대를 넘어서 자동차 1대당 인구는 2.5명을 기록하였습니다. 자동차등록대수가 2천만대를 넘어선 것은 전 세계적으로 15번째이며 아시아에서는 일본(1972), 중국(2002), 인도(2009)에 이어 4번째입니다. 다만, 2012년 이후 지속적으로 상승세를 나타내던 자동차 등록대수 증가율은 2015년 이후 감소세를 나타내기 시작했습니다. 국내내수시장은 기존의 자동차 생산 선진국들과 같은 시장 성숙단계에 들어서며 내수시장의 성장세 역시 지속적으로 둔화하였습니다. 우리나라의 자동차 등록대수는 2022년 처음으로 2,500만대를 돌파하였고, 2024년말 기준 자동차 등록대수는 2,630만대를 기록하였습니다. 특히 하이브리드차 성장에 힘입어 친환경차(전기ㆍ수소ㆍ하이브리드) 비율이 처음으로 10%대에 진입하였습니다. 국내 자동차 등록대수 및 보급률 현황은 다음과 같습니다.

[자동차 등록대수 및 전년 대비 증가대수]

자동차 등록대수 및 전년 대비 증감율.jpg
자동차 등록대수 및 전년 대비 증감율

(출처) 국토교통부

[국내 자동차 총 등록대수 현황] (단위 : 만대)

연 도
합계
승용차
승합차
화물차
특수차

2016
2,180
1,734
89
349
8

2017
2,253
1,803
87
354
9

2018
2,320
1,868
84
359
9

2019
2,368
1,918
81
359
10

2020
2,437
1,986
78
362
11

2021
2,491
2,041
75
363
12

2022
2,550
2,095
72
370
13

2023
2,595
2,139
69
373
14

2024
2,630
2,177
67
372
14

(출처) 국토교통부

국내 자동차 시장의 경우, 2017년 이래로 2019년까지 내수 판매대수가 지속적으로 감소하였습니다. 2017년 및 2018년에는 개별소비세 인하 정책 종료에 대한 판매 부진 영향 및 경제성장률 둔화에 따른 소비심리 위축으로, 2019년에는 수입차의 판매부진으로 감소한 것으로 판단됩니다. 2020년 초기에는 코로나19 여파로 내수 시장이 위축되었으나, 3월부터 6월까지 정부에서 시행한 개별소비세 인하 70% 확대 정책으로 자동차 개별소비세가 1.5%로 줄어듬에 따라 점차 회복하게 되었습니다. 7월 이후 개별소비세 할인율 폭을 30%로 줄인 3.5%가 됨에 따라 내수 상승세는 다시 둔화하였지만 완성차업체의 다양한 신차 출시가 내수 수요를 이끌며 내수 판매대수가 188만대로 증가하였습니다. 2021년 들어 차량용 반도체 부족, 코로나 확산 등에 따른 생산공장 휴업 등으로 생산량이 줄어들며 내수 판매량이 173만대로 감소하였습니다.2022년에는 차량용 반도체 수급난 장기화, 러-우 전쟁과 중국의 코로나19 봉쇄로 인한 공급망 차질 등의 여파로 차량 출고 지연이 지속되며 공급이 수요를 충족시키지 못함에 따라 내수 판매량은 전년대비 2.4% 감소한 약 168만대를 기록하였습니다. 2023년에는 차량용 반도체 수급이 정상화되면서 판매량이 증가하였습니다. 이에 2020년 이후 3년만에 내수 판매 증가세로 전환하면서 내수 판매량은 전년대비 3.3% 증가한 약 174만대를 기록했습니다. 2024년의 경우 내수 판매량은 경기부진 지속, 높은 가계부채 등에 따른 소비심리 위축으로 부진하며 2023년 대비 감소할 것으로 예상됩니다. 2025년 내수의 경우 인플레이션 완화 및 금리인하 기대에 따른 소비심리 개선, HEV 판매 증가, 전년도 내수부진의 기저 효과 등으로 반등할 전망이나 여전히 높은 가계부채, 자산시장 불안정, EV 캐즘 등으로 소폭 증가에 그칠 전망입니다.

수출동향을 살펴보면, 수출대수는 2017년 이래로 2020년말까지 감소 추세를 보이고 있습니다. 2018년도에는 인도, 러시아, 중남미 등의 신흥시장 판매 회복에도 불구하고, 중국과의 외교마찰, 미국 시장에서의 경쟁심화 등의 요인으로 글로벌 1,2위 자동차 소비 시장인 중국, 미국 판매량이 감소하며 수출물량이 245만대로 감소하였습니다. 이후 2020년 코로나19 사태의 직격탄으로 미국, 유럽시장을 필두로 BRICS 시장 침체가 이어짐에 따라 수출은 큰 폭으로 하락하게 되며 2020년 수출대수는 전년대비 21.4% 하락한 189만대에 그치게 되었습니다. 하지만, 2021년에는 SUV·친환경자동차 판매비중 확대로 수출대수가 전년 대비 소폭 상승한 204만대를 기록하였습니다. 2022년 역시 수출단가가 높은 고급 브랜드 승용차와 친환경차 수출이 크게 증가하고, 고환율에 따른 가격경쟁력 등으로 공급자 우위 시장이 형성됨에 따라 2022년 자동차 수출대수는 231만대, 수출액은 541억불을 기록하였습니다. 2023년에는 차량용 반도체 등 부품공급 정상화와 친환경차 추세에 따라 글로벌 대기수요를 해소하면서 수출대수 277만대, 수출액은 709억불으로 기록하며, 2014년 이후 역대 최고 수출액을 경신하였습니다. 2024년 수출의 경우 유럽지역 감소에도 불구하고, 북미시장의 견조한 수요, 국산 SUV 및 HEV 차량의 글로벌 수요 확대에 힘입어 수출액은 전년 대비 0.2% 증가한 710억불을 기록할 것으로 전망됩니다. 다만, 2025년의 경우 미 대선 이후 한미 통상환경 악화, 중국 팽창, 해외생산 증가 등의 요인으로 인하여 전년 대비 부진할 것으로 예상됩니다.

[국내 자동차산업 동향]
(단위 : 천대, 억불)

구분
2016년
2017년
2018년
2019년
2020년
2021년
2022년
2023년

생산(천대)
4,229
4,115
4,029
3,951
3,507
3,462
3,757
4,244

내수(천대)
1,836
1,807
1,813
1,780
1,885
1,726
1,684
1,739

수출(억불)
402
417
409
431
374
465
541
709

수입(억불)
105
109
121
120
131
143
154
159

(출처)
자동차산업협회「자동차통계월보」, 무역협회 통계(주1) 2024년 자료는 발표전입니다.

타이어 제조업을 영위하고 있는 당사는 전방산업인 자동차산업 경기에 크게 영향을 받으며, 자동차 수요는 고가의 제품 특성상 글로벌 경기 동향에 민감하게 반응하는 특성을 보입니다. 따라서 주요 선진시장의 경기부진 지속, 지정학적 갈등, 자국 우선주의, 글로벌 공급망 재편 등은 자동차 수요 정체 혹은 감소로 이어져 당사의 영업실적 및 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의 하시기 바랍니다.

(3)
원재료(천연고무 및 석유화학제품) 가격 상승과 관련된 위험

당사가 영위하는 타이어 산업의 주요 원자재는 천연고무, 합성고무, 그리고 카본블랙, 코드지 등 석유화학제품이며, 특히 합성고무와 석유화학제품의 단가는 환율 및 유가변동의 영향을 많이 받는 특징이 있습니다.
원자재 가격 변동은 타이어 기업들의 단기적인 수익성에 중대한 영향을 끼치는 요소이며 원자재 가격의 인상에 적절히 대응하지 못했을 경우 회사의 수익을 악화시킬 수 있는 위험이 있습니다. 당사는 원재료비 등락이 수익성 지표에 미치는 영향을 최소화하기 위해 장기 구매계약 및 구매처 다변화 등을 통해 안정적인 조달을 하기 위해 노력하고 있습니다. 다만 유가 변동, 원재료 조달 차질 등은 원재료 가격의 불확실성으로 작용할 수 있습니다.
따라서 이와 관련하여 지속적인 모니터링이 필요하오니 투자자들께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

타이어는 고무와 카본블랙 등을 배합한 화합물로 제조된 반제품을 성형가공하는 과정을 거치며, 일정 수준 이상의 자동화가 어려운 특성상 원재료와 제품가격 사이의 상관관계가 수익성을 결정하는 가장 중요한 변수입니다. 주요 원자재는 천연고무 및 석유화학제품(합성고무,카본블랙, 코드지 등)이며, 이 중 천연고무는 장기구매 계약 등을 통해 동남아 등에서 전량 수입하고 있으며, 석유화학제품은 대부분 국내 및 해외 석유화학업체로부터 안정적인 조달을 하고 있습니다.
특히 단일품목으로 높은 비중을 차지하고 있는 천연고무는 식재부터 고무원액 추출까지 통상 5년 이상의 조림기간이 요구되고 주요 경작지역인 동남아시아 지역의 기후 변화 등에 따라 작황의 변동 가능성이 높아 수급 불균형에 따른 가격 변동성이 높습니다. 합성고무, 카본블랙 등 석유화학제품 원자재의 단가는 국제유가 변동에 영향을 받으나 개별 제품의 수급요인이 가격 결정에 중요하게 작용하고 있습니다.

(단위 : 백만원, %)

사업부문
매입유형
품목
구체적용도
투입액
비율
주요 매입처

타이어
원재료
천연고무
타이어제조용원재료
396,806
(23.5%)
SOUTHLAND, SRITRANG 외

합성고무
434,105
(25.7%)
금호석유화학, LG화학 외

CORD지
269,448
(16.0%)
효성, 코오롱 외

카본블랙
238,003
(14.1%)
BCK, OCI, OEC 외

비드와이어
39,923
(2.4%)
효성, 홍덕, DAYE 외

기타
308,678
(18.3%)
-

합계
1,686,964
(100.0%)
-

(출처)
당사 2024년 사업보고서

천연고무의 가격 변동 원인은 투기 자본의 유입, 기후 영향(천연고무 생산량 감소 시기, 천연고무 생산 지역 홍수)등이 있습니다. 천연고무의 가격 변동 추이를 살펴보면, 글로벌 경기 침체로 2008년 말부터 2009년 초까지 급락하였던 천연고무 가격은 경기침체가 진정되면서 2009년 반기부터 2011년 반기까지 크게 상승하였는데 이는 경기 침체가 진정되면서 수요가 회복된 가운데, 생산지 정부의 가격 통제, 기상이변의 영향으로 인한 생산 감소 등으로 공급 부족 현상이 나타났기 때문입니다. 이에 따라 2011년 국내외 주요 타이어 업체들의 원가부담도 전년 대비 확대되어 수익구조 저하의 원인이 되었습니다. 2011년 하반기부터 천연고무 가격은 유럽 등 글로벌 경기침체 우려로 급락하였으며, 이후 다소 완화되어 완만한 하향세를 지속하였습니다. 그러나, 하향 안정화된 추세를 보였던 원재료 가격은 주요 생산지역의 홍수피해가 발생하고 투기수요가 유입됨에 따라서 2017년 큰 폭으로 상승하였습니다. 2018년부터는 공급량 증가와 수요 안정으로 인해 가격하락이 나타났으며, 이후 천연고무의 가격은 보합세를 지속하였습니다. 2020년에는 코로나19로 인하여 자동차 및 산업 전반의 생산이 위축되며 천연고무 가격이 하락하였습니다. 그러나, 하반기부터 중국을 중심으로 한 경기 부양책과 자동차 산업 회복이 이루어지며 가격이 반등하였습니다. 2021년에는 천연고무 수요가 증가하며 2022년 상반기까지 가격 강세가 지속되었으나, 하반기부터는 글로벌 경기 둔화와 원자재 시장 조정으로 인해 가격이 점진적으로 하락하였습니다. 2023년에는 기후 영향으로 인하여 천연고무 가격의 일시적인 상승이 있었으나, 주요 생산국들의 생산량 회복과 공급망 정상화로 인해 가격이 안정세를 보였습니다. 2024년 들어 천연고무 가격은 글로벌 경기 회복과 함께 타이어 산업 등 주요 소비 산업의 수요 증가로 가격이 다시 상승세를 보였습니다. 또한, 일부 생산지역에서의 홍수 피해 및 생산 차질, 일부 투기 자본의 유입 등이 가격의 변동성을 더욱 확대하였습니다. 이처럼 천연고무 가격은 원자재 시장의 흐름과 글로벌 경기 상황에 따라 향후에도 지속적인 변동성을 보일 것으로 예상됩니다.

[천연고무 가격 추이]

천연고무 가격 추이

(출처) DataStream, 하나증권

합성고무(SBR. Styrene Butadiene Rubber)의 가격 상승은 합성고무의 주요 원재료인 부타디엔 및 국제유가의 가격 상승에 기인 합니다. 2017년 천연고무의 주요 생산지에서 대규모 홍수가 발생해 천연고무의 대체재인 합성고무의 가격이 상승했으며, 이후 합성고무 및 부타디엔의 공급 안정화가 이루어지며 가격이 하락했습니다. 또한, 최근 2020년 중국 납사분해시설(NCC. Naphtha Cracking Center)의 증설 계획 및 부타디엔 공급 증가 예상이 가격에 반영되며 합성고무의 가격 하락을 이끌었습니다. 그러나, 2022년 상반기까지 국제유가 상승에 따른 수요 증가로 합성고무의 가격은 상승하는 추세를 보였습니다. 이후 2023년 국제유가는 비교적인 안정적인 흐름을 보이며, 부타디엔 가격도 안정세를 유지하였습니다. 이에 따라 합성고무 가격도 비교적 안정적인 수준을 유지하였습니다. 2024년 들어 석유 수요 증가와 지정학적 리스크 등으로 국제유가가 상승함에 따라 부타디엔 가격도 상승하였으며, 이에 따라 합성고무 가격이 상승하는 추세를 보였습니다. 합성고무, 국제유가 및 부타디엔 가격 변동추이는 아래와 같습니다.

[합성고무(SBR 가격 추이)]

sbr 합성고무.jpg
합성고무 가격 추이

(출처) DataStream, 하나증권

[국제유가(브렌트유) 추이]

국제유가 추이

[부타디엔 가격 추이]

부타디엔 가격 추이

(출처) Platts, 하나증권

카본블랙의 가격은 유가(WTI)와 연동되어 있으며, 2019년 OPEC 회원국 원유 생산량 감소로 유가상승이 카본블랙 가격 상승에 기인했습니다.
그러나 2020년 3월 OPEC의 추가 감산 협의가 결렬된 이후 사우디아라비아 및 주요 산유국들의 원유 생산량 증가 및 OSP 인하 발표가 잇따르는 등 주요 산유국들의 원유 증산 경쟁이 발생하였으며, 전세계적으로 코로나19 확산으로 인한 수요 감소 및 경기 침체 우려 등으로 인해 유가는 하락하는 모습을 보였고, 카본블랙 가격 역시 이에 연동되어 소폭 하락하는 모습을 보였습니다. 이후 유가 상승과 함께 상승한 카본블랙 가격은 2022년 하반기부터 하향 안정세를 기록하고 있습니다. 다만, 국제정세 불안, 글로벌 경기 악화, 원유 수급 등의 요인으로 국제유가의 변동성이 확대될 가능성이 존재하며, 이에 따라카본블랙 가격의 변동성이 심화될 수 있는 점 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 2024년 말 기준 당사의 주요 원재료 가격변동추이는 아래와 같습니다.

[주요 원재료 등의 가격변동추이]
(단위 : 원/kg)

품목
2024년
2023년
2022년

천연고무
2,404
2,058
2,391

합성고무
2,828
2,531
2,781

CORD지
2,953
3,197
3,809

카본블랙
1,656
1,671
1,935

비드와이어
1,294
1,420
1,748

(출처) 당사 2024년 사업보고서
(주1) 산출기준: 가중 평균 가격(해당기간 총 원재료 투입금액 / 총 투입량)(주2) 주요 가격 변동 원인: 천연고무, 합성고무 등 기초원재료 가격 상승에 따른 출고단가 상승이 주요 가격변동의 원인입니다.

원자재 가격 변동은 타이어 기업들의 단기적인 수익성에 중대한 영향을 끼치는 요소이며 원자재 가격의 인상에 적절히 대응하지 못했을 경우 회사의 수익을 악화시킬 수 있는 위험이 있습니다. 당사는 원재료비 등락이 수익성 지표에 미치는 영향을 최소화하기 위
해 장기 구매계약 및 구매처 다변화 등을 통해 안정적인 조달을 하기 위해 노력하고 있습니다. 다만 유가 변동, 원재료 조달 차질 등은 원재료 가격의 불확실성으로 작용할 수 있습니다. 따라서 이와 관련하여 지속적인 모니터링이 필요하오니 투자자들께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

(4)
상위기업이 시장을 선도하는 과점구도에 따른 위험

글로벌 타이어 시장은 다수의 제조사가 참여하는 완전경쟁에 가까운 시장구조를 형성하고 있으나, 실제 실적을 살펴보면 소수의 상위 기업이 시장을 선도하는 구조입니다.
2023년 기준 상위 4개사인 미쉐린(프랑스 계), 브릿지스톤(일본 계), 굿이어(미국 계), 콘티넨탈(독일 계)의 시장점유율 합계가 약 43%로 큰 시장지배력을 발휘하고 있는 것을 확인할 수 있습니다.
국내 타이어시장 또한 당사와 한국타이어앤테크놀로지, 넥센타이어가 전체시장의 약 90%를 점유하고 있는 과점구도의 형태입니다. 다만, 글로벌 및 내수 시장의 경쟁심화는 당사에 위협 요인으로 작용할 것으로 판단됩니다. 장기적으로 중국, 인도 등 신흥국들의 빠른 성장 및 외산업체의 내수시장 진입이 국내 타이어 업체 및 당사에게 위협요인이 될 수 있으니
투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

① 글로벌 시장글로벌 타이어 시장은 다수의 제조사가 참여하는 완전경쟁에 가까운 시장구조를 형성하고 있으나, 실제 실적을 살펴보면 소수의 상위 기업이 시장을 선도하는 구조입니다. 일본계(브릿지스톤, 스미모토, 요코하마, 토요), 미국계(굿이어), 유럽계(미쉐린, 콘티넨탈, 피렐리) 등이 선두권의 시장 지위를 형성하고 있습니다. 국내사 중에서는 당사 및 한국타이어앤테크놀로지, 넥센타이어 등의 3개사가 타이어 부문 매출액 기준 글로벌 20위권내의 지위를 유지하고 있습니다.
당사는 2023년 매출액 기준 13위를 기록하였으며, 타이어 부문 매출액 기준 글로벌 타이어 시장 현황은 다음과 같습니다.

[글로벌 타이어 제조사 순위 현황]

(단위 : 백만USD)

순위
제조회사
국가
2023년타이어 부문 매출액

1
Group Michelin
프랑스
27,577.0

2
Bridgestone Corp.
일본
25,453.6

3
Goodyear Tire & Rubber Co.
미국
17,262.0

4
Continental A.G.
독일
12,500.0

5
Pirelli & C. S.p.A.
이탈리아
7,189.0

6
Sumitomo Rubber Industries Ltd.
일본
7,165.0

7
HankookTire Co. Ltd
한국
6,643.2

8
Yokohama Rubber Co. Ltd.
일본
6,228.6

9
ZhongceRubber Group Co. Ltd.
중국
4,772.4

10
Sailun Group Co. Ltd.
중국
3,603.5

11
Toyo Tire Corp.
일본
3,598.4

12
Maxxis International / Cheng Shin Rubber
대만
3,334.9

13
KumhoTire Co. Inc.
한국
3,096.2

14
Apollo Tyres Ltd.
인도
3,090.0

15
MRF Ltd.
인도
2,995.0

16
GITI Tire Pte. Ltd.
싱가포르
2,966.0

17
LinglongGroup Co. Ltd.
중국
2,842.6

18
Nexen Tire Corp.
한국
2,192.1

19
JK Tyre & Industries Ltd.
인도
1,822.2

20
Prometeon Tyre Group S.r.I
이탈리아
1,483.3

(출처) Tire Business, 2024 Global Tire Company Rankings(주1) 2024년 자료는 발표전입니다.

2023년 매출액 기준 상위 4개사인 미쉐린(프랑스 계), 브릿지스톤(일본 계), 굿이어(미국 계), 콘티넨탈(독일 계)의 시장점유율 합계가 약 43%로 큰 시장지배력을 발휘하고 있는 것을 확인할 수 있습니다. 이어서 사업규모 격차가 다소 큰 5위 이하의 기업들이 선도기업의 가격정책에 영향을 받는 것으로 판단됩니다. 다만 최근 타이어 제조기업 간의 품질격차 축소, 신흥국 생산 저가 타이어의 시장 유입 등으로 가격경쟁이 심화되는 추세입니다. 글로벌 자동차 시장 위축, 무역분쟁 등에 따른 불확실성 및 치열해진 글로벌 타이어 시장 경쟁이 판매에 영향을 끼칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다. 글로벌 타이어 판매량 전망은 다음과 같습니다.

[글로벌 OE 타이어 판매량 전망]
[글로벌 RE 타이어 판매량 전망]

(단위 : 백만본)
(단위 : 백만본)

글로벌 oe 타이어 판매량.jpg
글로벌 oe 타이어 판매량

글로벌 re 타이어 판매량.jpg
글로벌 re 타이어 판매량

(출처) Global Data, 신한투자증권

글로벌 타이어시장의 경우 RE 시장이 약 70%를 차지하고 있습니다. 최근 완성차 수요가 둔화추세에 접어들며 신차용 타이어도 성장세가 일부 정체되었습니다. 그러나 운용 차량대수 증가를 고려할 시 교체용 타이어에 대한 수요는 꾸준히 증가할 것으로 예상됩니다. 이에 따라 글로벌 타이어 시장은 OE 보다 RE의 판매량이 더 빠르게 증가하며 전반적으로 안정적인 성장세를 지속할 것으로 전망됩니다.

② 내수 시장국내 타이어시장은 글로벌 시장과 비교하였을 때, 보다 견고한 과점적 시장형태를 보이고 있습니다. 당사와 한국타이어앤테크놀로지, 넥센타이어가 전체시장의 약 90%를 점유한 가운데, 수입물량의 비중이 약 10%를 차지하고 있습니다.
과거 수년간 해외자동차의 수입물량 확대와 더불어 수입타이어 비중이 증가하였으나, 국내 3사의 영업망을 바탕으로 한 시장지배력이 유지되고 있는 것으로 보여집니다.

[국내 타이어 산업 주요 3사의 매출 실적]

(단위 : 백만원)

회사명
2024년
2023년
2022년

금호타이어
4,532,178
4,041,412
3,559,158

한국타이어앤테크놀로지
9,411,948
8,939,621
8,394,203

넥센타이어
2,847,925
2,701,720
2,597,424

합계
16,792,051
15,682,753
14,550,785

(출처) 각사 사업보고서 재구성(주) 연결손익 기준으로 작성되었습니다.

한편, 국내 타이어 제조업체 현황을 살펴보면, 국내 타이어 생산량은 2020년 크게 감소하였으나 이는 국내 완성차 생산량 감소에 따른 신차용 타이어 시장 축소에 기인합니다. 2022년 글로벌 자동차 수요 증가에 따라 생산량 역시 증가하였으며, 2023년 생산량은 8,208만본을 기록하였습니다. 타이어 판매량의 경우 2021년 이후로 8,500만본 내외를 꾸준히 유지하고 있으며 2023년 기준 수출이 전체 판매량의 약 73%를 기록하였습니다. 국내 생산능력의 변동이 크지 않은 가운데, 수입자동차 판매 증가와해외공장 물량의 국내 유입으로 인한 타이어 수입 증가를 감안할 때 국내 생산량은 중단기적으로 비슷한 수준이 지속될 것으로 판단됩니다. 국내 타이어 생산 및 판매 현황은 다음과 같습니다.

[국내 타이어 생산/판매 추이]

(단위: 천 본)

구분
2023년
2022년
2021년
2020년
2019년

생산량
82,083
88,371
80,881
76,307
86,348

판매량
내수
22,838
23,118
23,464
22,392
23,820

수출
61,195
63,389
61,770
56,144
70,959

합계
84,033
86,507
85,234
78,536
94,779

(출처) 대한타이어산업협회

또한 국내 타이어 3개사 외 수입 타이어 점유율은 빠르게 확대되며 내수시장 경쟁은 지속적으로 심화되고 있습니다. 대한타이어산업협회에 따르면, 국내 타이어 수입량은 크게 증가하여 2019년 약 9.3억 달러였던 수입량은 2023년 약 11억 달러까지 증가하였습니다. 브랜드 이미지가 좋은 외국산 타이어에 대한 선호도 증가, 가격경쟁력을 앞세운 중국과 태국 등 아시아산 타이어들이 승용차, 트럭용 타이어 시장에서 증가세를 보이고 있습니다. 국내 타이어 국가별 수입량 추이는 아래와 같습니다.

[국내 타이어 국가별 수입량 추이]

(단위: 천달러)

구분
2023년

2022
년

2021
년

2020
년

2019
년

중국
314,931
262,486
251,176
234,776
242,794

일본
43,141
46,237
56,207
84,134
95,634

태국
351,005
280,297
265,111
181,458
162,884

미국
40,724
57,855
61,250
71,705
67,196

독일
30,715
35,503
59,661
69,947
83,135

프랑스
13,216
16,803
15,480
15,507
15,156

이탈리아
25,617
19,968
24,259
16,683
14,007

기타
278,967
278,974
305,040
278,697
251,769

합계
1,098,316
998,123
1,038,184
952,907
932,575

(출처) 대한타이어산업협회

위에서 기재한 바와 같이 글로벌 및 내수 시장의 경쟁심화는 당사에 위협 요인으로 작용할 것으로 판단됩니다. 장기적으로 중국, 인도 등 신흥국들의 빠른 성장 및 외산업체의 내수시장 진입이 국내 타이어 업체 및 당사에게 위협요인이 될 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

(5)
타이어 제조사 수익성 저하 위험

국내 타이어 산업은 전체 산업 대비 수익성 지표가 양호합니다. 이는 국내 타이어 시장이 과점적 시장구조를 보이는 가운데 산업 전반적으로 교체용 타이어 시장의 안정적인 성장과 고부가가치 제품인 18인치 이상 고인치 타이어 판매 비중 확대 등 제품 믹스 개선의 영향 때문입니다. 2024년의 경우 교체용 타이어 시장의 성장과 프리미엄 및 전기차 전용 타이어 수요 증가에 힘입어 견조한 성장세를 이어갔습니다. 글로벌 완성차 시장의 수요는 둔화세를 보이고 있으나 교체용 타이어 시장의 수요 확대로 인하여 타이어 제품의 생산과 판매가 늘어나며 국내 타이어 3개사는 우수한 실적을 기록하였습니다. 비록
타이어 산업이 전반적으로 우수한 수익성을 유지하고 있으나 지속적인 생산능력의 증대와 글로벌 시장 점유율의 상승이 이루어지지 못할 경우, 기존 과점구조를 형성하고 있는 당사를 포함한 3개사의 성장이 정체될 가능성이 있습니다. 또한 최근까지 지속적으로 외산 타이어의 내수 시장 진입 비율이 높아지고 있다는 점도 국내 상위 메이커에 위협요인이 될 수 있습니다.
투자자들께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

타이어 산업은 초기에 대규모 시설투자가 요구되나 생산이 안정화된 이후 경상적인 CAPEX 투자는 이익창출규모에 비해 매우 작은 수준입니다. 국내 생산설비에 대한 신규투자가 발생하지 않음에 따라 국내 타이어 메이커의 현금흐름지표가 매우 우수한 수준을 나타내고 있습니다. 타이어 산업은 전체 산업 대비 수익성 지표가 양호합니다. 이는 국내 타이어 시장이 과점적 시장구조를 보이는 가운데 산업 전반적으로
교체용 타이어 시장의 안정적인 성장과 고부가가치 제품인 18인치 이상 고인치 타이어 판매 비중 확대 등 제품 믹스 개선의 영향 때문입니다.
글로벌 타이어 제조업체들은 천연고무나 유가 등 원재료가격이 변동할 경우 선도적으로 판매가격을 조정하고 있습니다.국내 타이어 기업 중 당사, 한국타이어앤테크놀로지 및 넥센타이어 3개사는 국내 과점적 시장구도와 높은 운영효율성 등을 바탕으로 전반적으로 우수한 영업수익성을 시현하고 있습니다. 코로나19의 영향으로 2020년 및 2021년의 경우 수요 감소에 따라 부진한 실적을 기록하였으며, 2022년의 경우 물류비 및 원재료 가격 부담에 따라 실적 개선이 이루어지지 못하였습니다. 2023년 들어 타이어 3개사는 2022년 코로나19로 야기된 비용상승 여파에서 벗어나 큰 폭의 실적 개선을 이뤄냈습니다. 이는 해상운임 하향 안정화와 원재료 가격 하락에 기인합니다. 2022년 12월 이후 주요 항만에서 물류 병목현상이 해소되면서 컨테이너선의 단기 운임 수준을 측정하는 '상하이컨테이너운임지수(SCFI)'는 2023년 1,000 안팎을 유지하였으며, 비용에 절대적인 영향을 주는 천연고무, 합성고무 등 원재료 가격이 하락하였습니다. 이에 당사는 비롯한 국내 타이어 3개사는 2022년 대비 높은 영업이익률을 기록하였습니다.
2024년의 경우 교체용 타이어 시장의 성장과 프리미엄 및 전기차 전용 타이어 수요 증가에 힘입어 견조한 성장세를 이어갔습니다. 글로벌 완성차 시장의 수요는 둔화세를 보이고 있으나 교체용 타이어 시장의 수요 확대로 인하여 타이어 제품의 생산과 판매가 늘어나며 국내 타이어 3개사는 우수한 실적을 기록하였습니다. 국내 타이어 3개사의 연결재무실적 추이는 다음과 같습니다.

[국내 타이어 제조기업 연결재무실적 추이]

(단위: 억원)

구 분
2024년
2023년
2022년
2021년
2020년

금호타이어
매출액
45,322
40,414
35,592
26,012
21,707

매출원가
31,499
29,313
29,548
21,383
16,982

매출총이익
13,822
11,101
6,044
4,629
4,724

판매관리비
7,937
6,991
5,812
5,044
4,769

영업이익
5,886
4,110
231
-415
-45

당기순이익
3,516
1,718
-775
-719
-829

매출총이익률
30.5%
27.5%
17.0%
17.8%
21.8%

영업이익률
13.0%
10.2%
0.7%
-1.6%
-0.2%

순이익률
7.8%
4.3%
-2.2%
-2.8%
-3.8%

한국타이어앤테크놀로지
매출액
94,119
89,396
83,942
71,411
64,531

매출원가
59,439
60,436
62,917
51,938
45,501

매출총이익
34,680
28,960
21,025
19,473
19,030

판매관리비
17,057
15,680
13,967
13,051
12,747

영업이익
17,623
13,279
7,058
6,422
6,283

당기순이익
11,311
7,288
7,058
5,947
3,852

매출총이익률
36.8%
32.4%
25.0%
27.3%
29.5%

영업이익률
18.7%
14.9%
8.4%
9.0%
9.7%

순이익률
12.0%
8.2%
8.4%
8.3%
6.0%

넥센타이어
매출액
28,479
27,017
25,974
20,794
16,981

매출원가
20,550
19,624
21,659
16,398
12,598

매출총이익
7,929
7,393
4,315
4,396
4,383

판매관리비
6,208
5,523
4,858
4,352
3,989

영업이익
1,721
1,870
-543
44
394

당기순이익
1,267
1,031
-275
46
-166

매출총이익률
27.8%
27.4%
16.6%
21.1%
25.8%

영업이익률
6.0%
6.9%
-2.1%
0.2%
2.3%

순이익률
6.0%
3.8%
-1.1%
0.2%
-1.0%

(출처) 각사 사업보고서 재구성(주1) 연결기준 실적

비록 타이어 산업이 전반적으로 우수한 수익성을 유지하고 있으나 지속적인 생산능력의 증대와 글로벌 시장 점유율의 상승이 이루어지지 못할 경우, 기존 과점구조를 형성하고 있는 당사를 포함한 3개사의 성장이 정체될 가능성이 있습니다. 또한 최근까지 지속적으로 외산 타이어의 내수 시장 진입 비율이 높아지고 있다는 점도 국내 상위 메이커에 위협요인이 될 수 있습니다. 투자자들께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

(6)
시장환경 변화에 관한 위험

타이어 산업은 최근 제품에 대한 소비자 요구 다양화, 전기차 시장 확대, 친환경에 대한 관심 증가 등에 따라 고성능/전기차/친환경 타이어 등 제품 니즈 확대에 대응할 필요성이 높아지고 있습니다. 따라서 품질 및 연구개발력에 따른 업체 간 점유율과 영업실적의 차별화는 보다 가속화될 것으로 판단되오니 투자자들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

① 고인치 타이어 시장

고인치 타이어의 주요 시장인 북미, 유럽 시장이 회복되고 대중적인 완성차 모델의 성능이 상향 평준화되면서 그 수요가 증가하고 있습니다. 또한 신규 차종의 고인치타이어 탑재가 신흥국으로도 확대되고 있으며, 신차의 초고성능타이어 탑재 증가가 RE 시장의 초고성능타이어 판매 증가로 이어질 수 있어 제품 믹스개선 효과가 예상됩니다.2015년~2020년, 5년간 17인치 이상 고인치 타이어 수요는 2.22억본에서 4.44억본으로 2배 성장하였으며, 이는 연평균 15% 및 4,500만본 증가 정도의 성장 속도입니다. 이는 글로벌 타이어 수요 연평균 증가량 6,000만본의 75%를 기여하는 규모이며, 시장 평균 성장률 4%보다 4배 빠른 속도입니다. 고인치 타이어는 향후에도 타이어업체 사업실적을 결정지을 핵심 요소가 될 것으로 전망됩니다. 2016년부터 판가 인하 경쟁에서 탈피한 글로벌 주요 타이어 업체들은 판가인상을 시행하고, 고인치타이어 생산을 위한 투자를 지속하고 있습니다. 향후에도 타이어 시장은 판가 인하가 아닌 초고성능타이어 중심의 제품 믹스 개선과 이에 따른 ASP 제고를 통해 외형 성장을 꾀할 것으로 예상되고 있습니다. 당사의 경우 18인치 이상 고인치 제품 비중이 2024년 기준 약 42%를 기록하며 프리미엄 신제품 출시를 통한 제품 포트폴리오를 강화하고 있습니다.

② 전기차용 타이어 시장

전기차 시장은 2022년 금리 인상과 유동성 축소로 경기 침체 우려에도 전년 대비 높은 성장을 이어갔습니다. 2023년 글로벌 전기차 판매량은 총 1,374만대로 2022년 판매량인 1,054만대 대비 30.0% 증가하였습니다. 2023년까지의 글로벌 전기차 판매 추이 및 성장세를 살펴보면, 북미 및 기타지역은 고성장세를 유지하는 가운데, 유럽지역은 타 지역 대비 상대적으로 저성장 중인 상황입니다. 중국 전기차 시장은 2021년 전세계 전기차 판매량의 약 49.6% 수준에서 2022년 59.3%까지 비중이 확대되었고, 2023년에는 59.5%까지 확대되었습니다. 2024년에는 65.9%의 비중을 차지하며 글로벌 전기차 시장의 성장을 견인하고 있습니다. 중국 전기차의 급성장은 중국 정부의 전기차 보조금이 2022년까지 지급되는 것으로 계획되어, 구매 수요가 집중된 것으로 추정되고 있습니다. 2023년도의 경우 보조금 없이 상업화 중인 단계를 감안 시 전년비 30% 이상의 성장은 견조한 수준으로 판단하고 있으며, 2024년 또한 전년대비 약 39.7%의 높은 성장세를 이어갔습니다. 이러한 지속적인 전기차 시장의 성장은 소비자의 인식이 전기차를 경차 등 Second Vehicle 개념에서 Main Vehicle로 전환되고 있음을 방증하고 있는 것으로 판단됩니다.

[글로벌 전기차 판매량 추이]

(단위: 천대)

글로벌 전기차 판매량 추이.jpg
글로벌 전기차 판매량 추이

(출처) SNE리서치 (2025.02)

[연간 누적 지역별 글로벌 전기차 인도량]

(단위: 천대)

지역
2023년
2024년
성장률
2023년점유율
2024년점유율

중국
8,317
11,622
39.7%
59.5%
65.9%

유럽
3,135
3,104
-1.0%
22.4%
17.6%

북미
1,667
1,836
10.1%
11.9%
10.4%

아시아(중국 제외)
670
762
13.7%
4.8%
4.3%

기타
195
309
58.6%
1.4%
1.8%

합계
13,984
17,633
26.1%
100.0%
100.0%

(출처) SNE리서치 (2025.02)(주1) BEV + PHEV, 상용차 포함

이러한 전기차 시장 성장과 함께 전기차용 타이어 시장 역시 빠르게 성장하고 있습니다. 전기차는
일반차에 비해 가속이 빠르고 무겁다는 특성상 타이어의 내구성이 높아야하기 때문에 전기차용 타이어 생산에 필요한 원재료 등의 차이로상대적으로 가격이 비싸며,
교체 주기는 내연기관용 일반 타이어의 수명 대비 상대적으로 짧은 편입니다. 전기차에 일반 타이어를 사용할 경우 타이어 소모가
빠르고 주행 안전성이 떨어지며 전기차의 효능을 극대화 하기 위해서 전기차 전용 타이어를 사용해야 하며, 이에 따라 전기차 보급이 늘어날수록 전기차 전용 타이어 수요도 늘어날 것으로 예상됩니다. 글로벌 전기차 타이어 시장 규모 전망은 아래와 같습니다.

[글로벌 전기차 타이어 시장 규모]

글로벌 전기차 타이어 시장 규모

(출처) Precedence Research, 신한투자증권

전기차 전용 타이어의 가장 큰 특징은 강한 내구성으로, 전기차는 무거운 배터리를 탑재하고 있어서 동급의 출력을 지닌 내연기관 차량보다 수백 kg가량 무겁습니다. 타이어의 하중 부담이 높아지는 만큼 강도 높은 소재와 전기차 전용 보강 구조 등으로 내구성을 높여야 하며 전기모터의 고출력과 강력한 초기 가속력을 손실 없이 전달할 수 있도록 빠른 응답성과 높은 토크 대응 특성 역시 필요로 합니다. 이에 따라 타이어 미끄러짐이나 마모를 최소화해 타이어 수명을 높이는 기술, 무게나 회전저항을 낮춰 전비를 높이는 기술, 안전을 위해 차량에 흐르는 정전기를 지면으로 배출시키는 기능 등이 요구됩니다. 또한 전기차는 내연기관 차량과 달리 엔진 소음이 없는 대신 노면 소음이 더 크게 들리기 때문에 노면 소음을 최소화하는 설계와 기술이 적용되어야 합니다.

③ 친환경 타이어 시장

최근 ESG경영 및 친환경 제품에 대한 관심이 증가하면서 친환경 타이어 수요가 증

가하고 있습니다. 시장조사기관 퓨처마켓인사이트에 따르면 글로벌 친환경 타이어

시장 규모는 2023년 336억8000만달러에서 2033년 857억9000만달러로 연평균 9.8

%씩 성장할 것으로 예상되고 있습니다. 또한 친환경 타이어에 대한 환경 규제,

고객사 요구 및 소비자 수요 증가 등으로 시장이 성장할 것으로 예상하고 있습니다.

당사는 친환경 제품 개발을 위해 마모성능 및 회전저항 개선, 미세먼지 감소 및 저탄소 타이어 개발을 위한 연구개발을 추진 중에 있습니다. 또한, 2045년까지 지속가능재료사용 100% 전환 목표를 수립했습니다. 이를 위해 재생 및 재활용 소재, 바이오 기반 재료 등을 제품 개발에 적용하고 있으며, 2023년에 지속가능재료 80%를 적용한 타이어 개발에 성공했습니다. 2024년는 신토스(Synthos), 오라이온코리아와 함께

지속가능 원료 개발을 위한 MOU를 맺은 바 있습니다.

당사는 친환경 타이어 등 급변하는 시장 상황과 규제에 따른 리스크를 사전 예방하고

시장 경쟁력을 강화하기 위해 지속적으로 연구개발을 추진하고 있습니다.
당사의 연도별 연구개발비용 지출 현황은 다음과 같습니다.

[당사 연구개발비용]

(단위: 백만원)

과 목
2024년
2023년
2022년

인 건 비
60,685
34,081
31,825

감가상각비
9,461
8,324
8,317

시험연구비
47,853
40,640
37,643

기 타 경 비
28,866
21,147
17,957

연구개발비용 계
146,864
104,192
95,741

회계처리
판매비와관리비
129,349
104,192
95,741

제조원가
17,515
-
-

정부보조금
253
389
210

연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100]
3.24%
2.58%
2.69%

(출처) 당사 2024년 사업보고서

이처럼 타이어 산업은 최근 제품에 대한 소비자 요구 다양화, 전기차 시장 확대, 친환경에 대한 관심 증가 등에 따라 고성능/전기차/친환경 타이어 등 제품 니즈 확대에 대응할 필요성이 높아지고 있습니다. 따라서 품질 및 연구개발력에 따른 업체 간 점유율과 영업실적의 차별화는 보다 가속화될 것으로 판단되오니 투자자들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(7)
매출 편중 위험

2024년 연결기준 당사의 타이어와 관련된 매출은 4조 5,267억원으로 전체 매출액 4조 5,322억원 대비 99.9%를 차지
하고 있으며, 이외에 비타이어에 속하는 자동차용품판매(ATB), 고무소재 공급(CMB) 등의 매출액은 55억원으로 비중은 0.1%입니다.
타이어 부문의 사업 비중이 전체 회사 수익의 대부분을 차지하고 있는 당사 사업 구조는 역량 집중을 통한 경쟁력 강화 측면에 있어서 장점을 가질 수 있으나, 해당 사업부의 매출 악화 시 회사 전체의 매출이 감소하는 모습으로 나타날 가능성이 존재합니다. 타이어 제조판매 산업이 금융위기 등 세계적인 경기 둔화로 인해 수요가 급격히 감소하거나 경쟁 심화로 산업의 수익성이 크게 악화될 경우에는 회사 전반의 수익성 둔화가 나타날 가능성도 배제할 수 없으므로 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사의 사업 부문은 타이어를 생산/판매하는 타이어 부문과 자동차용품판매(ATB), 고무소재 공급(CMB) 등의 비타이어 부문으로 구성되어 있습니다.
2024년 연결기준 당사의 타이어와 관련된 매출액은 4조 5,267억원으로 전체 매출액 4조 5,322억원의 99.9%를 차지하고 있어, 당사 사업에서 차지하는 비중이 매우 높은 편입니다. 비타이어에 속하는 자동차용품판매(ATB), 고무소재 공급(CMB) 등의 매출액은 55억원으로 비중은 0.1%입니다

당사의 타이어 부문은 적극적인 생산능력 확대 및 라인 증설을 통해 연간 62.5백만본의 생산능력을 달성하였으며, 미국, 유럽 등 선진 시장의 성장 지속으로 2024년 기준 매출액 4.5조원(YoY +12.3%)을 달성하였습니다. 고마진 제품 중심의 밸류 개선 등으로 영업이익 또한 전년대비 43.2% 증가한 5,886억원을 기록하였으며, 2025년에는 5조원의 매출액 달성을 목표로 하고 있습니다. 또한, 유럽, 미국 등 지역별 판매량 증대를 통해 매출 성장세 유지를 목표로 하고 있으며, 지속성장을 위한 생산 CAPA 증설 지속을 검토하고 있습니다. 단, 타이어 부문의 사업 비중이 전체 회사 영업수익의 대부분을 차지하고 있는 당사 사업 구조는 역량 집중을 통한 경쟁력 강화 측면에 있어서 장점을 가질 수 있으나, 해당 사업부의 매출 악화 시 회사 전체의 매출이 감소하는 모습으로 나타날 가능성이 존재합니다. 경기둔화 우려, 고금리 등 영향으로 신차판매가 감소하는 등 국내에서는 성장세가 일부 정체되고 있으나, 글로벌 타이어 시장의 경우 운용 차량 대수 증가에 따른 교체용 타이어 수요 증가 전망을 고려할 경우, 향후에도 글로벌 타이어 시장은 안정적인 성장세를 지속할 것으로 보여 급격한 수익성 악화 가능성은 낮을 것으로 판단됩니다.
회사 사업 비중의 대부분을 차지하고 있는 타이어 제조ㆍ판매 산업이 금융위기 등 세계적인 경기 둔화로 인해 수요가 급격히 감소하거나 경쟁 심화로 산업의 수익성이 크게 악화될 경우에는 회사 전반의 수익성 둔화가 나타날 가능성도 배제할 수 없으므로 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(8)
환율 관련 위험

당사는 전세계를 대상으로 사업을 영위하는 글로벌 기업으로서 연결기준 타이어부문 전체 매출액 중 해외매출 비중은 2024년 기준 83.8%를 기록하며 높은 수출 의존도를 나타내고 있습니다.
이와 같이 당사는 해외 매출 비중이 높아 국내 경영환경 대비 환율의 변동, 글로벌 경기 변화 등 해외 경영환경의 변화가 당사의 실적에 큰 영향을 미치게 됩니다.

최근 미중 관세갈등이 격화됨에 따라 원/달러 환율이 장중 1,490원을 육박하는 등 2009년 글로벌 금융위기 이후 최고치를 기록하고 있습니다. 해당 이슈는 변동성이 매우 높으며 투자자께서는 수시로 변동하는 환율의 흐름을 모니터링하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

환율의 급격한 변화는 외환관련 손실 발생을 유발함으로써 당사의 순이익에 부정적인 영향을 미칠 위험이 있으며, 환율 하락(원화가치의 상승)은 가격경쟁력을 약화시켜 매출 실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
또한,
미국의 관세정책에 따른 환율 변동 및 유가 하락 등의 글로벌 금융시장 변동성에 따라 당사의 수출 증가세가 둔화될 경우 당사의 매출 및 수익 실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

투자자 여러분께서는 이점 유의하여 주시기 바랍니다.

당사는 전세계를 대상으로 사업을 영위하는 글로벌 기업으로서 연결기준 타이어부문 전체 매출액 중 해외매출 비중은
2024년 기준 83.8%를 기록하며 높은 수출 의존도를 나타내고 있습니다. 이와 같이 당사는 해외 매출 비중이 높아 국내 경영환경 대비 환율의 변동, 글로벌 경기 변화 등 해외 경영환경의 변화가 당사의 실적에 큰 영향을 미치게 됩니다.

[타이어부문 지역별 매출 현황]

(단위: 백만원)

품목
지역
2024년
2023년
2022년

매출액
비중
매출액
비중
매출액
비중

타이어
한국
733,194
16.2%
767,184
19.0%
784,309
22.1%

유럽
1,203,914
26.6%
970,839
24.1%
672,485
19.0%

북미
1,388,148
30.7%
1,245,725
30.9%
1,144,156
32.3%

중남미
191,293
4.2%
171,814
4.3%
219,576
6.2%

아시아
784,278
17.3%
672,595
16.7%
531,153
15.0%

기타
225,824
5.0%
203,810
5.1%
194,634
5.5%

계
4,526,651
100.0%
4,031,968
100.0%
3,546,313
100.0%

(출처) 당사 2024년 사업보고서

원/달러 추이를 살펴보면 2020년 하반기부터 백신 개발 기대감에 따른 달러화 약세와 한국 증시 활성화로 인한 원화 강세가 겹치며 2020년말 원/달러 환율은 1,088원을 기록하였습니다. 2021년초 부터 코로나로 하락했던 미국 경제의 회복 기대감과 함께 기대 인플레이션 상승에 따라 원달러 환율은 다시 상승 기조로 돌아섰습니다. 이후 2022년 들어서면서 러시아-우크라이나 전쟁과 함께 미국 기준 금리 인상에 대한 우려로 불확실성이 증대로 안전자선 선호에 따른 강달러 현상이 지속되며 원/달러 환율은 2022년 10월 1,430원대까지 상승하였습니다. 이후 미국 소비자물가 상승세 둔화와 미 중앙은행의 긴축 속도 조절의 영향으로 하락세를 보이기 시작하였고, 중국의 리오프닝 기대감 속에 위안화가 강세를 보이며 원달러 환율은 안정을 되찾기 시작하였습니다.2023년 초에는 미국의 경기침체 우려가 심화되어 연준의 긴축기조가 보다 완화적으로 변화하고, 통화약세국의 외환시장 개입에 따라 달러의 약세국면이 지속된 결과 2023년 2월 2일에는 원/달러 환율이 1,216원까지 내려가며 변동성이 큰 모습을 보였습니다. 다만, 이후 미국의 인플레이션율이 예상보다 높게 측정됨과 동시에 고용지표가 탄탄하게 유지되어 연준 기준금리 Terminal Rate의 인상 가능성이 높아진 가운데, 2023년 2월 금통위에서 한국은행이 금리인상을 멈추고 기준금리를 3.5%로 동결함에 따라 다시 원/달러 환율이 꾸준한 상승세를 보이며 6월 초까지 1,300원을 상회하는 수치를 기록하였습니다. 2023년 하반기에도 중국 부동산 리스크, 이스라엘 - 하마스 전쟁 격화 등의 요소로 인한 긴축 장기화 우려가 확산되었고, 10월 말 기준 1,360원대까지 상승하며 연고점을 경신하였습니다. 그러나, 11월, 12월 FOMC를 통해 시장 참여자들이 긴축 사이클 종료를 판단하며 내년 조기 금리인하에 대한 기대감이 커졌고, 원/달러 환율 역시 하락세를 보이며 1,200원대에 재진입하는 완만한 내림세를 보였습니다.2024년 들어 다시 원/달러 환율이 1,300원을 넘어서 장중 1,400원을 돌파하는 등 높은 환율 수준을 유지하였습니다. 2024년 7월 이후 하락추세를 보이던 환율은 미국 대통령 선거에서 트럼프 대통령의 당선과 상하원 모두 공화당이 차지하는 레드스윕으로 다시금 상승세로 전환하였으며, 12월 들어 비상계엄 및 탄핵소추안 표결 등으로 불거진 국내 정치리스크와 12월 FOMC에서 2025년도 기준금리 인하 지연 전망에 따른 달러 강세에 2024년 12월 30일 장중 1,470원 선을 웃도는 등 2009년 금융위기 이후 최고 수준을 기록하였습니다.
한편, 지속적으로 상승하던 원/달러 환율은 2025년 1월부터 미국 관세정책 완화 기대를 비롯하여 국민연금의 환헤지 경계가 맞물림에 따라 하락세를 보이며 1,430원대까지 하락하였습니다. 그러나, 트럼프 미 대통령의 무차별 상호관세가 4월 9일 발효되면서 원/달러 환율은 1,480원을 돌파하였으며 글로벌 금융위기 때인 2009년 3월 이후 16년만의 최고치를 기록하였습니다. 여기에 중국이 트럼프발 관세 충격을 줄이기 위해 위안화 약세를 유도하는 것도 위안화 가치를 따라가는 원화에 부담을 주고 있습니다. 다만, 트럼프 대통령이 중국을 제외한 나머지 국가에 대한 상호관세를 90일간 유예하고, 기본관세 10%만 부과하겠다고 밝히면서 최고 수준으로 치솟던 원/달러 환율은 역외에서 1,450원대 초반까지 급락하였습니다. 시장에서는 일부 위험선호 심리가 회복된 것으로 풀이되나, 추후에 환율이 크게 변동할 가능성을 배제할 수 없습니다. 증권신고서 제출일 전일 기준 원/달러 환율은 1,483원대를 기록하고 있으며, 미중 관세갈등은 현재 진행형임과 동시에 변동성이 매우 높은 이슈이기에, 투자자께서는 수시로 변동하는 환율의 흐름을 모니터링하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

[원/달러 환율변동 추이]

(단위 : 원/달러)

원달러 환율 추이_0410.jpg
원달러 환율 추이_0410

(출처) 서울외국환중개(주1) 일자별 매매기준율 기준

현재 국내 타이어사들은 국내에 대규모 생산시설을 보유하고 있어, 국내 수요 이상을 북미, 유럽 등으로 수출하고 있습니다. 국내 생산량의 상당 부분을 수출하고 있어 타이어 산업의 해외 판매 비중은 높은 것으로 파악됩니다. 환율의 급격한 변화는 외환관련 손실 발생을 유발함으로써 당사의 순이익에 부정적인 영향을 미칠 위험이 있으며, 환율 하락(원화가치의 상승)은 가격경쟁력을 약화시켜 매출 실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 또한, 미국의 통화정책에 따른 환율 변동 및 유가 하락 등의 글로벌 금융시장 변동성에 따라 당사의 수출 증가세가 둔화될 경우 당사의 매출 및 수익 실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자 여러분께서는 이점 유의하여 주시기 바랍니다.

(9)
미국의 관세 부과와 관련된 위험

과거 2021년 트럼프 1기 행정부 당시, 미국 상무부는 한국산 승용차 및 경트럭 타이어에 대한 고율의 반덤핑 관세를 부과하였으며 이후 2024년 2월 관세율이 낮춰진 바 있습니다. 당사의 반덤핑 관세율은 2021년 21.74% 수준에서 5.4%로 하락하였습니다. 또한, 트럼프 2기 행정부는 자국보호를 강조하며 수입산 제품에 대한 보편관세 기조를 나타내고 있습니다. 2025년 4월 2일(현지시각) 트럼프 미 대통령은 주요 무역상대 57개국에 최대 50% 상호 관세를 부과한다고 공식 발표하였습니다. 이는 전문가들의 예상을 훨씬 뛰어 넘는 조치로 평가되며, 전세계 무역이 위축되면서 세계 경제에 광범위한 타격을 줄 가능성이 있습니다. 미국 및 중국은 서로의 수입품에 대한 관세율을 높이며 보복조치를 취하고 있으며,
미중 관세갈등은 현재 진행형임과 동시에 변동성이 매우 높은 이슈이기에 지속적인 모니터링이 필요합니다. 북미 지역은 2024년 기준 당사 매출의 30.7%를 차지하는 가장 큰 시장이며, 트럼프 정부의 관세정책에 따라 당사를 포함한 국내 타이어 업체의 가격경쟁력이 떨어져 실적 하락으로 이어질 가능성도 배제할 수 없습니다. 현지 생산 확대 및 해외 생산기지 다변화가 핵심 대안으로 논의되고 있으며, 당사의 경우 2016년 가동을 시작한 미국 조지아주 공장의 생산량 조정 및 유럽 공장 신설 등을 검토하고 있습니다. 이처럼 트럼프 2기 행정부의 관세 정책은 변동성이 큰 이슈이기에 투자자께서는 해당 부분을 모니터링하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

과거 2021년 트럼프 1기 행정부 당시, 미국 상무부는 한국산 승용차 및 경트럭 타이어에 대한 고율의 반덤핑 관세를 부과하였으며 이후 2024년 2월 관세율이 낮춰진 바 있습니다. 당사의 반덤핑 관세율은 2021년 21.74% 수준에서 5.4%로 하락하였습니다.
한편, 2024년 8월 반덤핑 관세 연례 심사의 예비결과가 발표되었으며, 당사에 대한 4.19%의 덤핑 마진율이 예비 산정되었습니다.

[타이어업체별 반덤핑 관세율]

업체명
확정 반덤핑 관세율 (주1)
예비 산정 관세율 (주2)

금호타이어
5.40%
4.19%

한국타이어앤테크놀로지
6.30%
4.75%

넥센타이어
4.29%
3.63%

(출처) 미국 상무부 연방관보 재구성(주1) 2021.01 ~ 2022.06 판매 물량 기준 확정(주2) 2022.07 ~ 2023.07 판매 물량 기준 예비산정

또한, 트럼프 2기 행정부는 자국보호를 강조하며 수입산 제품에 대한 보편관세 기조를 나타내고 있습니다.

2025년 4월 2일(현지시각) 트럼프 미 대통령은 주요 무역상대 57개국에 최대 50% 상호 관세를 부과한다고 공식 발표하였습니다. 모든 수입품에 보편관세 10%를 부과한 뒤, 국가별로 관세율에 차등을 두는 상호관세를 부과하는 방식입니다. 이는 전문가들의 예상을 훨씬 뛰어 넘는 조치로 평가되며, 전세계 무역이 위축되면서 세계 경제에 광범위한 타격을 줄 가능성이 있습니다.

[2025.04.02 미국 상호관세 발표내용 정리]

분류
내용

대상국가
약 60개국이 '최악의 위반국(worst offender)' 목록으로 등록멕시코, 캐나다는 이번 상호관세에서 제외

관세율

전 세계 대상 보편적 10% 관세최악의 위반국에 대한 개별 추가 관세
(한국 25%)중국: 34%, 멕시코/캐나다: USMCA 제외 품목에 한정해 25% 관세

시행일
전 세계 대상 10% 관세: 2025년 4월 5일부터최악의 위반국 대상 개별 관세: 2025년 4월 9일부터자동차 관세(25%): 2025년 4월 3일부터

자동차 관세
25% 자동차 관세는 이번 상호관세와 별개로 적용(누적 합산되지 않음)

법적 근거
무역적자가 국가 및 경제 안보에 위협이 된다며 국가 비상사태 선언IEEPA 관세 부과의 법적 근거로 시행

계산 근거
3월 31일 USTR에서 발표한 '해외 무역장벽에 관한 국가 무역 현황 보고서' VAT, 보조금, 기타 무역 장벽 등 비화폐적 장벽까지 종합적으로 계산

추가 관세 계획
반도체, 의약품, 일부 핵심 광물에 대한 별도의 부문별 관세 예정

면제 및 대응
상호관세 면제 없음, 주요국의 비관세 장벽 해제까지 상당 시간 소요 예상상대국 보복 조치 시 비상명령 실효성 유지 위한 대응 예고

(출처) 언론취합

미 백악관은 해당 조치가 무역적자와 비상호적 대우가 해소 또는 완화되었다고 트럼프 대통령이 판단할 때까지 계속 유지될 것이라 발표하였으며, 교역 상대국이 보복 조치를 할 경우 관세를 인상할 수 있다고도 발표하였습니다. 캐나다와 유럽연합(EU) 지도자들은 상호관세 조치에 대한 보복 가능성을 공식 언급하였으며, 최근 미국이 EU의 디지털·기술 관련 규제까지 무역장벽으로 간주하고 있음에 따라, EU의 조치가 단순 보복을 넘어 기술·서비스·지적재산권 영역의 무역분쟁으로 확장될 조짐을 보이고 있습니다. 한편, 2025년 04월 04일 중국은 모든 미국산 수입품에 대해 34%의 보복 관세를 부과하기로 발표하였습니다. 이에 미국은 04월 09일(현지시간)부터 중국에 추가 50%의 관세를 부과하여 총 104%의 관세를 적용하기로 발표하였습니다. 이에 중국 상무부는 미국산 수입품에 대한 관세율을 기존 발표했던 34%에서 84%로 상향 조정한다고 발표하였습니다. 또한, 인공지능(AI), 항공우주, 드론 등 첨단 기술 관련 미국 기업 12곳을 '수출 통제 관리 명단'에 추가하는 등의 조치를 취하였습니다. 트럼프 미 대통령은 04월 09일(현지시간) 국가별 상호관세가 시작된 지 13시간여 만에 중국에 대한 관세를 기존 104%에서 125%로 올리면서 중국을 제외한 다른 국가에는 국가별 상호 관세를 90일간 유예하고 10%의 기본 관세만 부과하겠다고 밝혔습니다. 이는 미국에 대응하는 중국에 대한 관세율을 104%에서 21% 포인트를 더 높이는 대신 대(對)미국 관세·비관세 장벽 해소를 위한 협상에 나선 한국을 비롯한 70여개국에 대해서는 한시적이지만 관세율을 전격적으로 낮춘 것입니다. 다만, 철강, 자동차 등에 대한 25% 품목별 관세는 그대로 유지되었습니다. 미중 관세갈등은 현재 진행형임과 동시에 변동성이 매우 높은 이슈이기에 지속적인 모니터링이 필요합니다.북미 지역은 2024년 기준 당사 매출의 30.7%를 차지하는 가장 큰 시장이며, 트럼프 정부의 관세정책에 따라 당사를 포함한 국내 타이어 업체의 가격경쟁력이 떨어져 실적 하락으로 이어질 가능성도 배제할 수 없습니다. 현지 생산 확대 및 해외 생산기지 다변화가 핵심 대안으로 검토되고 있으며, 당사의 경우 2016년 가동을 시작한 미국 조지아주 공장의 생산량 조정 및 유럽 공장 신설 등을 검토하고 있습니다. 이처럼 트럼프 2기 행정부의 관세 정책은 변동성이 큰 이슈이기에 투자자께서는 해당 부분을 모니터링하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

2. 회사위험

(1) 수익성과 관련된 위험
당사는 국내에서 2위의 시장지위를 보유한 타이어 제조/판매업체로서 국내 및 글로벌 완성차업체와의 장기간 고정적인 거래관계를 통해 사업안정성을 확보하고 있습니다.
당사는 규모의 경제에 기반한 생산효율성, 고성능타이어 판매 비중 확대 등을 통해 우수한 수익성을 기록하고 있습니다.
2024년 들어 완성차 수요가 둔화추세에 접어들면서 OE 수요가 감소하였으나, 미국, 유럽 등 선진시장 성장을 바탕으로 2024년 매출액은 4조 5,322억원을 기록하며 2023년 매출액 대비 12.1% 증가하였습니다. 2024년 영업이익은 5,886억원, 영업이익률은 13.0%를 기록하며 고마진 제품 중심 밸류 개선 등으로 우수한 수익성을 기록하였습니다.
한편, 당사의
영업실적은 전방산업인 자동차산업에 영향을 받으므로, 향후 글로벌 완성차 수요가 지속적으로 둔화될 경우 당사 수익성이 저하될 가능성이 존재합니다. 또한, 글로벌 타이어 업계의 경쟁 강도 심화 및 원재료 가격의 상승 등으로 인해 시장 및 영업 환경의 급격한 변동이 발생하는 경우 당사의 수익성에 부정적인 요소로 작용할 수 있으므로
투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 한국, 중국, 미국, 베트남에 위치한 8개 타이어 생산공장을 토대로 글로벌 생산체계를 구축하고, 전세계 판매 네트워크를 갖춘 타이어 제조, 판매 기업입니다.
국내에는 금호타이어 본사, 타이어 생산을 담당하는 광주/곡성/평택공장을 운영하고 있습니다. 해외에는 남경/천진/장춘 등 중국 3개 공장과 미국, 베트남에 위치한 2개의 공장에서 생산을 담당하고 있습니다.
또한, 11개 해외법인과 13개 해외지사/사무소에서 글로벌 타이어 판매를 담당하고 있으며, 한국/중국/미국/독일 5개 지역에 R&D센터를 운영하고 있습니다.2024년 연결기준 부문별 매출액 및 비중은 아래와 같습니다.

[당사 매출 현황]

(단위 : 백만원)

사업부문
매출유형
품목
구체적 용도
주요 상표등
매출액(2024년)
매출액(2023년)
매출액(2022년)

타이어
타이어
타이어
자동차 취부용
Kumho,Marshal

4,526,651
(99.9%)

4,031,968(99.8%)
3,546,313(99.6%)

비타이어
ATB, CMB 등
-
-
5,527(0.1%)
9,444(0.2%)
12,845(0.4%)

(출처) 당사 2024년 사업보고서

당사는 국내에서 2위의 시장지위를 보유한 타이어 제조/판매업체로서 국내 및 글로벌 완성차업체와의 장기간 고정적인 거래관계를 통해 사업안정성을 확보하고 있습니다. 당사는 규모의 경제에 기반한 생산효율성, 고성능타이어 판매 비중 확대 등을 통해 우수한 수익성을 기록하고 있습니다. 2020년의 경우 코로나19로 인해 매출액이 축소된 바 있으나, 2021년부터 2023년까지 제품 판매가격 인상, 환율 상승 및 고부가 제품군 비중 확대 등을 통해 지속적인 매출 성장세를 이어갔습니다. 이에 당사의 연결기준 매출액은 2021년 2조 6,012억원에서 2023년 4조 414억원으로 증가하였습니다. 특히 Passenger Car and Light Truck (PCLT) 내 고인치 타이어 비중이 2021년 36.0%에서 2024년 41.8%로 크게 증가하였습니다. 2024년 들어 완성차 수요가 둔화추세에 접어들면서 OE 수요가 감소하였으나, 미국, 유럽 등 선진시장 성장을 바탕으로 2024년 매출액은 4조 5,322억원을 기록하며 2023년 매출액 대비 12.1% 증가하였습니다. 연결기준 영업이익은 2021년 -415억원, 2022년 231억원을 기록하였습니다. 2021년의 경우 선임비 및 재료비 상승, 반덤핑 관세 등 비용 상승으로 영업손실을 기록하였습니다. 2022년의 경우 SCFI(상하이컨테이너운임지수) 하락에 따른 선임비 일부 정상화 등으로 영업흑자 전환하였습니다. 2023년 들어 천연고무, 합성고무, 카본블랙 등 주요 원재료 가격 및 해운운임이 안정화되며 원가부담이 감소하였고, 이에 따라 2023년 영업이익 4,110억원, 영업이익률 10.2%를 기록하며 수익성이 크게 개선되었습니다. 2024년 영업이익은 5,886억원, 영업이익률은 13.0%를 기록하며 고마진 제품 중심 밸류 개선 등으로 우수한 수익성을 기록하였습니다.글로벌 자동차 수요 둔화, 경쟁 심화 및 비용부담 증가 등
비우호적인 글로벌 영업환경에도 불구하고 당사는 견조한 영업이익률을 유지하기 위해 생산능력 확장, 프리미엄 모델 OE 수주 전략, 고부가가치 품목 비중 확대 등 다양한 전략을 바탕으로 수익성 개선을 위해 노력하고 있습니다.

[매출액, 영업이익, 당기순이익 및 수익성 지표 추이 - 연결기준]

(단위: 억원)

구 분
2024년
2023년
2022년
2021년
2020년

금호타이어
매출액
45,322
40,414
35,592
26,012
21,707

매출원가
31,499
29,313
29,548
21,383
16,982

매출총이익
13,822
11,101
6,044
4,629
4,724

판매관리비
7,937
6,991
5,812
5,044
4,769

영업이익
5,886
4,110
231
-415
-45

당기순이익
3,516
1,718
-775
-719
-829

매출총이익률
30.5%
27.50%
17.00%
17.80%
21.80%

영업이익률
13.0%
10.20%
0.70%
-1.60%
-0.20%

순이익률
7.8%
4.30%
-2.20%
-2.80%
-3.80%

(출처) 당사 연도별 사업보고서

한편, 당사의 영업실적은 전방산업인 자동차산업에 영향을 받으므로, 향후 글로벌 완성차 수요가 지속적으로 둔화될 경우 당사 수익성이 저하될 가능성이 존재합니다. 또한, 글로벌 타이어 업계의 경쟁 강도 심화 및 원재료 가격의 상승 등으로 인해 시장 및 영업 환경의 급격한 변동이 발생하는 경우 당사의 수익성에 부정적인 요소로 작용할 수 있으므로 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(2) 재무안정성과 관련된 위험
당사는 2023년 들어 EBITDA 창출력 및 전반적인 현금흐름이 개선되며 차입금이 감소하였고, 재무안정성 지표가 개선
되었습니다.
2024년에는 고마진 제품 중심 밸류 개선 등으로 영업이익이 크게 증가하였으며, 이에 재무안정성도 크게 개선되어 부채비율 181.5% 및 순차입금의존도 34.2%를 기록
하였습니다.
2024년말 기준 당사의 총차입금규모는 약 2조 594억원이며, 이 중 1년이내 만기가 도래하는 유동성차입금 규모는 약 1조 1,776억원(총차입금의 약 57.2%)
입니다. 이와 같이
당사의 재무안정성은 점진적으로 개선되고 있으나, 해외공장 증설, 글로벌 타이어 시장 업황 변동 및 경쟁 심화 등으로 인하여 기 예상된 현금흐름을 창출하지 못하여 부담이 확대되는 경우 당사의 재무안정성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
투자자 여러분께서는 이러한 내용에 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

당사는 2023년 들어 EBITDA 창출력 및 전반적인 현금흐름이 개선되며 차입금이 감소하였고, 재무안정성 지표가 개선되었습니다. 2024년에는 고마진 제품 중심 밸류 개선 등으로 영업이익이 크게 증가하였으며, 이에 재무안정성도 크게 개선되어 부채비율 181.5% 및 순차입금의존도 34.2%를 기록하였습니다. 2024년말 기준 당사의 총차입금규모는 약 2조 594억원이며, 이 중 1년이내 만기가 도래하는 유동성차입금 규모는 약 1조 1,776억원(총차입금의 약 57.2%)입니다. 당사의 재무안정성 지표 추이는 아래와 같습니다.

[당사 재무안정성 지표(연결기준)]

(단위 : 억원, %)

구분
2024년
2023년
2022년
2021년

자산총계
53,628
48,310
46,950
43,422

부채총계
34,580
34,319
34,504
30,606

자본총계
19,048
13,991
12,446
12,816

유동자산
23,350
20,022
17,784
15,669

유동부채
22,580
18,863
23,428
15,005

총차입금
20,594
22,443
24,013
19,754

단기차입금 등
10,507
8,049
9,568
4,834

유동성장기부채
1,269
1,450
5,548
2,728

사채
-
-
-
-

장기차입금 등
8,817
12,944
8,897
12,192

현금성자산
2,255
3,368
2,173
3,467

순차입금
18,339
19,075
21,840
16,287

총차입금의존도
38.4
46.5
51.1
45.5

순차입금의존도
34.2
39.5
46.5
37.5

부채비율
181.5
245.3
277.2
238.8

유동비율
103.4
106.1
75.9
104.4

(출처) 당사 연도별 사업보고서 재구성

(주1) 총차입금 = 단기차입금 등 + 유동성장기부채 + 사채 + 단기차입금 등

(주2) 단기차입금 등 = 단기차입금 + 단기사채 + 유동화채무 + 매출채권할인잔액(단기차입금 요건충족분) 등

(주3) 유동성장기부채 = 유동성장기차입금 + 유동성사채 + 유동성금융리스부채 + 기타의유동성장기부채 등

(주4) 장기차입금 = 장기차입금 + 장기유동화채무 + 장기금융리스부채 등

(주5) 현금성자산 = 현금및현금등가물 + 매매목적파생상품을 제외한 단기투자자산

(주6) 순차입금 = 총차입금 - 현금성자산

(주7) 부채비율 = 부채총계/자본총계

(주8) 유동비율 = 유동자산/유동부채

(주9) 총차입금의존도 = 총차입금/자산총계

(주10) 순차입금의존도 = 순차입금/자산총계

[당사 차입금에 대한 세부정보(연결기준)]

(단위 : 백만원)

(2024년)

차입금명칭

차입금명칭 합계

단기차입금

장기 차입금

일반대출

당좌차월

USANCE

원화장기차입금 1

외화장기차입금 1

외화장기차입금 2

외화장기차입금 3

외화장기차입금 4

외화장기차입금 5

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

차입처

한국산업은행 외

한국산업은행

한국산업은행 외

한국산업은행 외

수출입은행 외

KEB하나은행 외

한국산업은행 외

수출입은행 외

중국은행 외

차입금, 이자율

0.0270

0.0750

0.0490

0.0544

0.0666

0.0668

0.0620

0.0622

0.0620

0.0621

0.0520

0.0596

0.0310

0.0540

차입금, 만기

2027.07.06

2027.07.06

2027.07.06

2027.07.06

2034.03.23

단기차입금

921,127

0

129,614

1,050,741

명목금액

424,602

21,078

44,547

77,778

0

313,427

881,432

유동성장기차입금

(97,994)

현재가치할인차금, 장기차입금

0

장기차입금

783,438

담보로 제공된 자산에 대한 공시

당기말 현재 상기 단기차입금과 관련하여 연결회사의 유형자산 및 지배기업이 보유하고 있는 Kumho Tire H.K. 투자주식 등이 담보로 제공되어 있습니다.(주석 10 참조)당기말 현재 상기 장기차입금과 관련하여 연결회사의 재고자산, 유형자산 및 KumhoTire U.S.A가 보유하고 있는 Kumho Tire Georgia Inc. 투자주식 등이 담보로 제공되어 있습니다(주석 9,10 참조).

(2023년)

(단위 : 백만원)

차입금명칭

차입금명칭 합계

단기차입금

장기 차입금

일반대출

당좌차월

USANCE

원화장기차입금 1

외화장기차입금 1

외화장기차입금 2

외화장기차입금 3

외화장기차입금 4

외화장기차입금 5

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

차입처

한국산업은행 외

한국산업은행

한국산업은행 외

한국산업은행 외

수출입은행 외

KEB하나은행 외

한국산업은행 외

수출입은행 외

중국은행 외

차입금, 이자율

차입금, 만기

2027.07.06

2027.07.06

2027.07.06

2027.07.06

2034.03.23

단기차입금

737,005

3,381

64,502

804,888

명목금액

530,154

27,430

40,937

210,080

244,986

330,193

1,383,780

유동성장기차입금

(124,268)

현재가치할인차금, 장기차입금

(2,833)

장기차입금

1,256,679

담보로 제공된 자산에 대한 공시

당기말 현재 상기 단기차입금과 관련하여 연결회사의 유형자산 및 지배기업이 보유하고 있는 Kumho Tire H.K. 투자주식 등이 담보로 제공되어 있습니다.(주석 10 참조)당기말 현재 상기 장기차입금과 관련하여 연결회사의 재고자산, 유형자산 및 KumhoTire U.S.A가 보유하고 있는 Kumho Tire Georgia Inc. 투자주식 등이 담보로 제공되어 있습니다(주석 9,10 참조).

당사의 이자보상배율은 2022년 0.2배에서 2024년 4.2배로 크게 개선되었으며, 현재 이자비용을 충당하기에 충분한 규모의 영업이익을 창출하고 있습니다.

[당사 이자보상배율 추이]

(단위 : 억원, 배)

과 목
2024년
2023년
2022년
2021년

영업이익(A)
5,886
4,110
231
-415

이자비용(B)
1,412
1,718
1,031
799

이자보상비율(A/B)
4.2
2.4
0.2
-0.5

(출처) 당사 연도별 사업보고서

(주1) 이자비용: 금융원가의 구성항목 중 이자비용 항목만을 추출함.

(주2) 연결재무제표 기준.

이와 같이 당사의 재무안정성은 점진적으로 개선되고 있으나, 해외공장 증설, 글로벌 타이어 시장 업황 변동 및 경쟁 심화 등으로 인하여 기 예상된 현금흐름을 창출하지 못하여 부담이 확대되는 경우 당사의 재무안정성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 과거 2021~2022년 당기순손실 지속, 현금흐름 저하에 따른 차입금 증가 등으로 2022년 부채비율 277.2% 및 순차입금의존도 46.5%까지 재무안정성 지표가 저하되었던 것과 같이, 미래 재무안정성의 저하 가능성도 배제할 수 없습니다. 투자자 여러분께서는 이러한 내용에 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

(3) 영업현금흐름과 관련된 위험
당사는 2021년 이후 외형확대가 지속되는 가운데, 최근 영업수익성이 우수한 수준으로 회복됨에 따라 안정적인 영업활동현금흐름을 유지하고 있습니다.
2023년 들어 회사의 영업수익성이 크게 개선되며 회사의 EBITDA 창출규모가 전년대비 2배 이상으로 확대되었으며, 재고관련 운전자금 부담 완화가 동반되어, 증설 관련 CAPEX 소요에도 불구하고 잉여현금이 크게 개선되었습니다.
2024년 기준 영업활동현금흐름은 5,199억원을 기록하며 2023년 5,052억원 대비 소폭 증가
하였습니다.
2024년 말 기준 현금및현금성자산은 2,078억원으로 2023년말 2,585억원 대비 19.6% 감소하였습니다.
이는 약 5,223억원의 장기차입금을 상환함에 따라 재무활동으로부터의 현금유출 규모가 증가하였기 때문입니다.
당사는 회복된 영업수익성 유지 전망에 따라 금융비용 및 CAPEX에 원활히 대응하여 개선된 현금흐름을 지속할 것으로 예상됩니다.
그러나, 판매부진, 대외 시장상황 악화 등으로 영업활동현금흐름이 감소할 가
능성도 배제할 수 없기에 투자자 여러분들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 2021년 이후 외형확대가 지속되는 가운데, 최근 영업수익성이 우수한 수준으로 회복됨에 따라 안정적인 영업활동현금흐름을 유지하고 있습니다. 2023년 들어 회사의 영업수익성이 크게 개선되며 회사의 EBITDA 창출규모가 전년대비 2배 이상으로 확대되었으며, 재고관련 운전자금 부담 완화가 동반되어, 증설 관련 CAPEX 소요에도 불구하고 잉여현금이 크게 개선되었습니다. 2024년 기준 영업활동현금흐름은 5,199억원을 기록하며 2023년 5,052억원 대비 소폭 증가하였습니다. 2024년 말 기준 현금및현금성자산은 2,078억원으로 2023년말 2,585억원 대비 19.6% 감소하였습니다. 이는 약 5,223억원의 장기차입금을 상환함에 따라 재무활동으로부터의 현금유출 규모가 증가하였기 때문입니다.

[요약 현금흐름(연결 기준)]
(단위 : 억원)

구분
2024년
2023년
2022년
2021년

영업활동현금흐름
5,199
5,052
-1,800
804

당기순이익
3,516
1,718
-775
-719

수익비용의 조정
6,512
5,951
3,686
3,462

영업활동으로인한자산ㆍ부채의증감
-3,375
-1,042
-3,696
-1,287

이자수취
164
45
45
16

이자지급
-1,347
-1,481
-914
-593

법인세납부
-270
-140
-147
-76

투자활동현금흐름
-1,577
-2,010
-3,324
-1,067

재무활동현금흐름
-4,288
-2,219
3,757
1,611

기초현금및현금성자산
2,585
1,732
3,010
1,557

현금및현금성자산의순증가(감소)
-666
824
-1,367
1,348

기말현금및현금성자산
2,078
2,585
1,732
3,010

(출처) 당사 연도별 사업보고서 재구성

당사는 유럽, 미국 등 지역별 판매량 증대를 통해 매출 성장세 유지를 목표하고 있으며, 생산 CAPA 증설 지속을 검토중에 있습니다. 또한, 트럼프 2기 행정부의 보편관세 기조에 따라 현지 생산 확대 및 해외 생산기지 다변화가 핵심 대안으로 검토되고 있으며, 당사의 경우 2016년 가동을 시작한 미국 조지아주 공장의 생산량 조정 및 유럽 공장 신설 등을 검토하고 있습니다.당사는 회복된 영업수익성 유지 전망에 따라 금융비용 및 CAPEX에 원활히 대응하여 개선된 현금흐름을 지속할 것으로 예상됩니다. 그러나, 판매부진, 대외 시장상황 악화 등으로 영업활동현금흐름이 감소할 가능성도 배제할 수 없기에 투자자 여러분들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다

(4) 환율변동과 관련된 위험
2024년 기준 당사의 타이어부문 매출액 중 약 83.8%가 해외에서 발생하고 있는 등 당사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 환율변동으로 인한 위험에 노출
되어 있습니다. 당사는 미국 달러화와 유로화를 비롯하여 당사가 취급하고 있는 10개 외국 통화로부터 발생되는 환 위험을 주기적으로 적절한 위험 회피 수단 및 수준을 설정하여 왔습니다.당사의 위험 회피 전략은 주로 자산 부채의 Matching 및 결제 통화별 Leading과 Lagging을 통한 자연적 Hedge를 달성하는 데 중점을 두고 있으며, 필요할 경우에는 금융상품을 활용한 인위적 Hedge 또한 배제하고 있지 않습니다. 당사의 환위험관리정책에 따라 외환 관련 손익은 안정적으로 유지되고 있는 것으로 판단됩니다.

그러나
예측하지 못한 시장의 변수로 환율이 급격히 변동할 경우, 당사의 수익 및 재무구조에 일시적으로 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

2024년 기준 당사의 타이어부문 매출액 중 약 83.8%가 해외에서 발생하고 있는 등 당사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 환율변동으로 인한 위험에 노출되어 있습니다.

[지역별 매출 현황]

(단위: 백만원)

품목
지역
2024년
2023년
2022년

매출액
비중
매출액
비중
매출액
비중

타이어
한국
733,194
16.2%
767,184
19.0%
784,309
22.1%

유럽
1,203,914
26.6%
970,839
24.1%
672,485
19.0%

북미
1,388,148
30.7%
1,245,725
30.9%
1,144,156
32.3%

중남미
191,293
4.2%
171,814
4.3%
219,576
6.2%

아시아
784,278
17.3%
672,595
16.7%
531,153
15.0%

기타
225,824
5.0%
203,810
5.1%
194,634
5.5%

계
4,526,651
100.0%
4,031,968
100.0%
3,546,313
100.0%

(출처) 당사 2024년 사업보고서

당
사는 미국 달러화와 유로화를 비롯하여 당사가 취급하고 있는 10개 외국 통화로부터 발생되는 환 위험을 주기적으로 적절한 위험 회피 수단 및 수준을 설정하여 왔습니다.당사의 위험 회피 전략은 주로 자산 부채의 Matching 및 결제 통화별 Leading과 Lagging을 통한 자연적 Hedge를 달성하는 데 중점을 두고 있으며, 필요할 경우에는 금융상품을 활용한 인위적 Hedge 또한 배제하고 있지 않습니다. 한편, 당사는 2024년 기준 파생상품 및 풋백옵션 등의 거래 현황이 없습니다.
2024년 말 기준 다른 모든 변수가 일정하고 주요 외화에 대한 원화의 환율 10%변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

[환율 10% 변동시 법인세비용차감전순이익 민감도]

(단위: 백만원)

구분
10% 상승시
10% 하락시

AUD
1,133
(1,133)

EUR
7,922
(7,922)

USD
(33,985)
33,985

CNY
(36,994)
36,994

(출처) 당사 2024년 사업보고서 재구성

상기 민감도 분석은 2024년 말 당사의 기능통화인 원화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산ㆍ부채를 대상으로 하였습니다. 환율의 미래 변화는 판매가격과 매출총이익율에 영향을 줄 수 있으나, 이러한 영향은 반영되지 않았습니다.
당사의 환위험관리정책에 따라 외환 관련 손익은 안정적으로 유지되고 있는 것으로 판단됩니다.

그러나 예측하지 못한 시장의 변수로 환율이 급격히 변동할 경우, 당사의 수익 및 재무구조에 일시적으로 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(5) 특수관계자 거래와 관련된 위험
당사의 최대주주는 2024년 말 기준 싱웨이코리아 주식회사이며 당사의 지분 45.0%를 보유하고 있습니다.
당사의
특수관계자간의 매출 등 거래는 2024년 연결기준으로 총 매출액 대비 약 0.4% 수준을 유지하고 있어 계열사간 매출이 당사의 매출에서 차지하는 비중은 미미한 수준으로 계열사간 매출로 인한 당사의 위험요인은 크지 않은 수준으로 판단됩니다.
한편, 당사가 출자중인 종속회사는 타이어 제조, 판매 등을 위해 해외에 설립된 비상장회사이며, 당사가 지분 50% 이상을 보유하고 있습니다
. 종속회사의 경영실적이나 재무상황이 악화될 경우 연결 재무제표 등을 통해 당사의 경영실적 및 재무상황에 직접적으로 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 해외법인의 경우 글로벌 경제 상황과의 관련성이 더 높아 국내 법인 대비 수익의 변동성이 높을 수 있사오니 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사의 최대주주는 2024년 말 기준 싱웨이코리아 주식회사이며 당사의 지분 45.0%를 보유하고 있습니다. 2024년 말 기준 당사의 특수관계자 현황은 아래와 같습니다.

특수관계자

연결실체 최상위 지배기업의 명칭
Doublestar Group Co., Ltd.

지배기업의 명칭
Xingwei Korea Co., Ltd.

일반이용자가 이용할 수 있는 연결재무제표를 작성하는 가장 가까운 상위의 지배기업의 명칭
Qingdao Xingtou Equity Investment Fund CentreQingdao Xingwei International Investment Co., Ltd

기타특수관계자의 명칭
Doublestar International Trading,Qingdao Doublestar Tire Industrial,Qingdao Doublestar Material Procurement,Qingdao Star Monkey Tire,Qingdao Hailang Intelligent Equipment,Qingdao Xinghua Intelligent Equipment,Qingdao Hailang Precision Industry,Henan Iksda Recycled Resources,Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement

(출처) 당사 2024년 사업보고서

당사의 특수관계자간의 매출 등 거래는 2024년 연결기준으로 총 매출액 대비 약 0.4% 수준을 유지하고 있어 특수관계자간 매출이 당사의 매출에서 차지하는 비중은 미미한 수준으로 계열사간 매출로 인한 당사의 위험요인은 크지 않은 수준으로 판단됩니다. 2024년 기준 당사의 특수관계자와의 주요 거래내역 및 주요 채권, 채무의 내용은 다음과 같습니다.

[특수관계자거래에 대한 공시]

(단위 : 백만원)

구분
매출
기타수익
매입
기타비용
특수관계자거래에 대한 기술

전체 특수관계자
특수관계자
지배기업
Xingwei Korea Co., Ltd.
0
0
0
313
-

그 밖의 특수관계자
Doublestar International Trading
0
0
35,862
47
-

Qingdao Doublestar Tire Industrial
0
0
17,158
0
-

Qingdao Doublestar Material Procurement
0
0
7,606
0
-

Qingdao Star Monkey Tire
15,584
0
0
0
-

Qingdao Hailang Intelligent Equipment
0
0
0
2,597
-

Qingdao Xinghua Intelligent Equipment
0
0
0
2,485
-

Qingdao Hailang Precision Industry
0
0
0
1,178
-

Henan Iksda Recycled Resources
0
175
0
0
-

Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement
0
223
0
0
-

전체 특수관계자 합계
15,584
398
60,626
6,620
기타수익에는 원부자재 및 스크랩 매각거래를 포함하고 있습니다.기타비용에는 고정자산 매입거래를 포함하고 있습니다.

(출처) 당사 2024년 사업보고서

[특수관계자거래의 채권·채무 잔액에 대한 공시]

(단위 : 백만원)

구분
매출채권
기타채권
매입채무
기타채무

전체 특수관계자
특수관계자
그 밖의 특수관계자
Doublestar International Trading
0
0
0
0

Qingdao Doublestar Tire Industrial
0
0
1,061
0

Qingdao Doublestar Material Procurement
0
0
1,137
0

Qingdao Star Monkey Tire
4
0
0
0

Qingdao Hailang Intelligent Equipment
0
0
0
710

Qingdao Xinghua Intelligent Equipment
0
0
0
535

Qingdao Hailang Precision Industry
0
0
0
371

Henan Iksda Recycled Resources
0
5
0
0

Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement
0
18
0
0

전체 특수관계자 합계
4
23
2,198
1,616

(출처) 당사 2024년 사업보고서

한편, 당사가 출자중인 종속회사는 타이어 제조, 판매 등을 위해 해외에 설립된 비상장회사이며, 당사가 지분 50% 이상을 보유하고 있습니다. 당사의 연결대상 종속기업의 현황 및 재무현황은 다음과 같습니다.

[연결대상 종속기업 현황]

회사명
소재지
결산일
업종
지분율(%)

당기말
전기말

Kumho Tire U.S.A.(Kumho Tire Georgia Holding,Kumho Tire Georgia 포함)
미국
12월 31일
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tyre U.K.
영국
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Europe
독일
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Japan
일본
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Canada
캐나다
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tyre Australia
호주
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire H.K.
홍콩
"
중국ㆍ베트남법인 지주회사
100
100

Nanjing Kumho Tire(*1)
중국
"
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tire Tianjin(*1)
중국
"
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tire Changchun(*1)
중국
"
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tire China(*2)
중국
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Vietnam(*1)
베트남
"
타이어 제조 및 판매
57.6
57.6

Kumho Tire France
프랑스
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Mexico
멕시코
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Egypt(*3)
이집트
"
마케팅 서비스
100
100

Kumho Tire Kazakhstan(*4)
카자흐스탄
"
타이어 판매
100
-

(출처) 당사 2024년 사업보고서

(*1) Kumho Tire H.K.이 지분을 보유하고 있습니다.

(*2) Kumho Tire H.K.과 Nanjing Kumho Tire가 각각 99.0%와 1.0%의 지분을 보유하고 있습니다.

(*3) Kumho Tire Egypt는 전기 중 신규 설립되었습니다. 지배기업과 Kumho Tyre Australia가 각각 99.0%와 1.0%의 지분을 보유하고 있습니다.

(*4) Kumho Tire Kazakhstan은 당기 중 신규 설립되었습니다.

[연결대상 종속기업 재무현황]

(단위: 백만원)

회사명
자산
부채
자본
매출액
당기순이익

Kumho Tire U.S.A.(Kumho Tire Georgia Holding,Kumho Tire Georgia 포함)
1,267,284
642,700
624,584
1,337,174
19,227

Kumho Tyre U.K.
65,701
61,483
4,218
99,710
1,732

Kumho Tire Europe
354,408
316,834
37,575
710,087
4,840

Kumho Tire Japan
8,011
5,766
2,245
22,268
348

Kumho Tire Canada
50,079
45,688
4,390
74,748
928

Kumho Tyre Australia
109,041
81,325
27,717
180,889
2,589

Kumho Tire H.K.
1,770,273
5,883
1,764,389
-
(6,342)

Nanjing Kumho Tire
620,522
301,047
319,475
239,403
8,766

Kumho Tire Tianjin
589,197
266,609
322,588
325,299
3,844

Kumho Tire Changchun
276,902
136,034
140,868
137,547
6,582

Kumho Tire China
171,735
231,111
(59,377)
360,895
32,052

Kumho Tire Vietnam
817,416
355,845
461,571
565,161
51,546

Kumho Tire France
189,164
177,309
11,855
305,678
3,333

Kumho Tire Mexico
27,111
29,078
(1,967)
76,985
608

Kumho Tire Egypt
97
-
97
605
15

Kumho Tire Kazakhstan
294
-
294
-
14

(출처) 당사 2024년 사업보고서

종속회사의 경영실적이나 재무상황이 악화될 경우 연결 재무제표 등을 통해 당사의 경영실적 및 재무상황에 직접적으로 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 해외법인의 경우 글로벌 경제 상황과의 관련성이 더 높아 국내 법인 대비 수익의 변동성이 높을 수 있사오니 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(6) 최대주주 또는 지배구조와 관련된 위험
당사가 과거 속했던 금호아시아나그룹은 유동성 악화로 2009년 12월 금호산업과 당사에 대한 워크아웃(기업재무구조개선)을 신청한 바 있으며, 당사가 재무구조개선 절차를 성공적으로 이행함에 따라 2014년 12월에 워크아웃 절차가 종료되었습니다. 2016년 9월 채권단 지분에 대한 공개경쟁입찰 방식의 매각 공고가 있었으며, 2017년 1월 우선협상자로 중국의 타이어제조사 더블스타그룹이 선정되었습니다. 이후 인수가격 등 협상 이견으로 매각이 잠시 무산되었으나, 2018년 3월 당사 노사 및 산업은행 등이 참여한 긴급 간담회를 통해 유상증자 형태로 자본유치 및 경영정상화 방안에 대해 상호 합의하였습니다. 2018년 4월 약 6,460억원 규모의 제3자배정증자의 형태로 더블스타그룹의 싱웨이코리아 주식회사와 신주인수계약을 체결하였으며, 같은 해 7월 납입이 완료되었습니다. 싱웨이코리아는 2023년 7월 당사 채권단과 지분 처분제한 기간을 2025년까지 2년 연장하였으며, 이후 2년은 경영안정성을 위해 최대주주 지위는 유지하는 선에서 일부 지분을 매각할 수 있습니다. 당사는 현재 경영 구조를 유지하며 실적 확대를 통한 기업 성장을 이어간다는 전략을 가지고 있습니다. 다만, 최대주주 지위 유지기간 이후 지분매각 가능성 등은 현 시점에서 예측하기 어렵기에 투자자께서는 이 점 참고하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

당사는 2003년 6월 30일 타이어 제조 및 판매업을 영위하기 위하여 금호산업(주)의 타이어 사업부 자산ㆍ부채의 현물출자 및 영업양수도를 통하여 설립되었습니다.당사가 과거 속했던 금호아시아나그룹은 유동성 악화로 2009년 12월 금호산업과 당사에 대한 워크아웃(기업재무구조개선)을 신청한 바 있으며, 당사가 재무구조개선 절차를 성공적으로 이행함에 따라 2014년 12월에 워크아웃 절차가 종료되었습니다.

2016년 9월 채권단 지분에 대한 공개경쟁입찰 방식의 매각 공고가 있었으며, 2017년 1월 우선협상자로 중국의 타이어제조사 더블스타그룹이 선정되었습니다. 이후 인수가격 등 협상 이견으로 매각이 잠시 무산되었으나, 2018년 3월 당사 노사 및 산업은행 등이 참여한 긴급 간담회를 통해 유상증자 형태로 자본유치 및 경영정상화 방안에 대해 상호 합의하였습니다. 2018년 4월 약 6,460억원 규모의 제3자배정증자의 형태로 더블스타그룹의 싱웨이코리아 주식회사와 신주인수계약을 체결하였으며, 같은 해 7월 납입이 완료되었습니다.
이에 싱웨이코리아 주식회사가 당사 지분의 45.0%를 보유하고 있으며, 워크아웃 및 최대주주 변경와 관련된 연혁은 아래와 같습니다.

[당사 워크아웃 및 최대주주 변경 주요 연혁]

시점
내용

2009.12
산업은행 등 채권단에 워크아웃 신청

2010.01
채권단 워크아웃 개시(주채권은행: 산업은행)

2014.12
워크아웃 해제

2016.09
채권단 지분(42%) 공개경쟁입찰 방식 매각 공고

2016.11
예비 입찰

2017.01
우선협상자로 중국 타이어제조사 더블스타 선정

2017.09
더블스타로의 매각 무산(인수가격 등 협상 결과)

채권단 자율협약에 따른 정상화 추진 및 당사 노사에 합의된 경영정상회 계획 이행 약정서(MOU) 요구

2017.12
금호아시아나 기업집단에서 제외

2018.01
외부자본 유치 통한 정상화 추진

2018.03
당사 노사, 산업은행 등 긴급 간담회서 해외매각(더블스타 자본 유치) 합의

2018.04
한국산업은행과 경영정상화계획 약정서(MOU) 체결

신주인수계약 및 주주간계약 체결(Xingwei Korea Company Limited / 더블스타 등)

2018.07
유상증자(제3자배정)에 따라 싱웨이코리아 주식회사로 최대주주 변경

채권은행등의 관리절차 해제

(출처) 언론취합

한편, 싱웨이코리아는 2023년 7월 당사 채권단과 지분 처분제한 기간을 2025년까지 2년 연장하였으며, 이후 2년은 경영안정성을 위해 최대주주 지위는 유지하는 선에서 일부 지분을 매각할 수 있습니다. 당사는 현재 경영 구조를 유지하며 실적 확대를 통한 기업 성장을 이어간다는 전략을 가지고 있습니다. 다만, 최대주주 지위 유지기간 이후 지분매각 가능성 등은 현 시점에서 예측하기 어렵기에 투자자께서는 이 점 참고하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

(7) 우발부채 및 소송 등과 관련된 위험
본 신고서 제출일 전일 기준
당사가 계류중인 소송사건, 해외 종속기업 등에 대해 제공하고 있는 지급보증 등의 우발채무가 존재합니다. 현재 다수의 소송이 진행 중에 있으며 소송의 최종 결과 및 영향은 합리적으로 예측할 수 없습니다. 소송결과에 따라 당사에 부정적인 영향을 끼칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
당사가 제공하고 있는 해외 종속기업 지급보증에 대한 대지급이 현실화되어 당사의 실적 및 재무구조에 부정적인 영향을 미칠 가능성은 낮은 것으로 판단됩니다. 다만,
글로벌 경기침체 장기화, 금융위기 발생 등의 경영환경 변화에 따라 해외종속기업의 실적악화가 발생하여 우발채무 등이 현실화될 경우, 당사의 수익성 등 실적에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있으며, 그에 따라 당사의 재무구조 또한 악화될 수 있으니 이 점 유의하여 투자하시기 바랍니다.

가. 중요한 소송사건 등

[법적소송우발부채에 대한 공시]

(단위 : 백만원)

법적소송우발부채의 분류

피소(피고)

지역

본사 소재지 국가
외국

소송 금액
30,507
7,089

법적소송충당부채 합계
11,473

(출처) 당사 제시

당사는 수 건의 소송이 진행 중에 있으며, 현재 피고로서 계류중인 사건의 소송가액은 국내 30,507백만원, 해외
7,089백만원입
니다.

국내 소송 중 통상임금 소송과 근로자지위 확인소송 관련하여 11,473백만원을 소송충당부채로 계상하고 있습니다. 2021년 1월 28일 근로자지위확인소송 8, 9차 1심 패소, 2021년 3월 11일 통상임금소송 8차 3심 패소(파기환송), 2021년 9월 30일 통상임금소송 3, 5, 6차 3심 일부 패소하였습니다. 근로자지위 확인소송 관련 위자료는 전기 중 16,188백만원을 지급하였습니다. 통상임금 상여소송은 2022년 11월 16일 대법원 파기환송심에서 일부 패소하였으나,2023년 2월 조속한 경영정상화를 위한 노사합의를 도출했습니다. 합의서 동의 재직자 대상으로 전기 중 14,199백만원을 지급하였으며 퇴직자 대상으로 전기 중 16,991백만원을 지급하였습니다.또한, 통상임금소송 8차 파기환송심 패소에 따라 23년 19백만원을 지급했고, 전기중 합의를 통해 328백만원을 지급하였습니다. 근로자지위확인소송을 통해 정규직이 된 전환자의 퇴직금 청구소송 2심에서 패소하여 23년 178백만원을 지급하였고, 전기에는 합의를 통해 34백만원을 지급하였습니다.

전기 중 통상임금 9차, 11차 판결에 따라 3,962백만원을 지급하였고 10차, 12차, 14차, 17차, 18차, 19차 화해권고 결정에 따른 합의금 1,852백만원을 지급하였습니다.

전기말에는 근지위 퇴직금 소송 관련하여 정규직 전환 사원의 퇴직금 승계를 완료하였고 이에 따라 소송충당부채 6,345백만원을 환입하였습니다. 당분기에 통상임금 상여소송 20차에 승소하여 9,039백만원을 환입하였습니다.상기 소송 관련하여 추가 소송의 제기 가능성이 존재하며, 이로 인하여 충당부채 금액에 변동이 발생할 수 있습니다. 당기말 현재 상기 소송의 전망은 예측할 수 없습니다.

나. 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황

(기준일 : 2025년 04월 10일)
(단위 : 매, 백만원)

제 출 처
매 수
금 액
비 고

은 행
-
-
-

금융기관(은행제외)
-
-
-

법 인
-
-
-

기타(개인)
-
-
-

(출처) 당사 제시

다. 채무보증 현황

(단위 : 천USD)

법인
채권자
통화
기초
증감
기말
보증기간

시작일
만기일

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
우리은행
US$
29,733
0
29,733
2011-08-09
2027-07-06

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
우리은행
US$
15,437
0
15,437
2014-12-31
2027-07-06

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
우리은행
US$
5,664
0
5,664
2013-05-04
2027-07-06

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
VIETCOM
US$
50,000
0
50,000
2022-05-13
2027-05-13

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
VIETCOM
US$
15,402
-354
15,049
2023-02-14
2028-02-14

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
VIETINBANK
US$
22,320
-8,576
13,744
2023-08-30
2028-08-30

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
TECHCOM
US$
406
919
1,325
2023-08-30
2028-08-30

계
US$
138,962
-8,011
130,952
-
-

(출처) 당사 제시

라. 그 밖의 우발채무 등

[보증 관련 우발부채, 비 PF 우발부채에 대한 공시]

(단위 : 백만원)

지급보증의 구분

제공받은 지급보증

제공받은 지급보증1
제공받은 지급보증2

보증처
한국산업은행 등
서울보증보험 등

기업의(으로의) 보증금액 (비 PF)
402,760

보증종류
수입신용장 개설 등
계약이행 지급보증

[약정에 대한 공시]

(2024년)
(단위 : 백만원)

약정 금액
공급자금융약정에 해당하는 약정 한도 및 실행액
약정에 대한 설명

약정의 유형
당좌차월약정
247,136

외화매출채권할인약정
701,373

약정의 유형 합계
948,509
101,526
상기 약정 이외에 연결회사는 당기 중 현대카드와 기업구매카드약정을 신규 체결하였으며 당기말 현재 한도 및 실행액은 101,526백만원입니다.(주석 15 참조)연결회사는 2018년 9월부터 파키스탄 센츄리사, 2024년 2월 사우디 Blatco사와 기술제공약정을 체결하고 있습니다.

(출처) 당사 2024년 사업보고서

상기 기재된 것과 같이, 본 신고서 제출일 전일 기준 당사가 계류중인 소송사건, 해외 종속기업 등에 대해 제공하고 있는 지급보증 등의 우발채무가 존재합니다. 현재 다수의 소송이 진행 중에 있으며 소송의 최종 결과 및 영향은 합리적으로 예측할 수 없습니다. 소송결과에 따라 당사에 부정적인 영향을 끼칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다. 당사가 제공하고 있는 해외 종속기업 지급보증에 대한 대지급이 현실화되어 당사의 실적 및 재무구조에 부정적인 영향을 미칠 가능성은 낮은 것으로 판단됩니다. 다만, 글로벌 경기침체 장기화, 금융위기 발생 등의 경영환경 변화에 따라 해외종속기업의 실적악화가 발생하여 우발채무 등이 현실화될 경우, 당사의 수익성 등 실적에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있으며, 그에 따라 당사의 재무구조 또한 악화될 수 있으니 이 점 유의하여 투자하시기 바랍니다.

3. 기타위험

(1) 환금성 제약 가능성 위험본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이고, 상장예정일은 2025년 04월 24일입니다.
본 사채는 한국거래소의 채무증권 신규상장 심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 예상되며, 환금성 위험은 미약한 것으로 판단하고 있습니다. 그러나
채권시장에 상존하는 여러 변수들과 변동성에 의해 상장 이후 수급 불균형 등의 원인으로 환금성이 훼손될 수 있으니 투자자께서는 이 점을 유의하시기 바랍니다.

본 사채의 상장신청예정일은 2025년 04월 23일이고, 상장예정일은 2025년 04월 24일로, 본 사채는 한국거래소의 채무증권의 신규상장심사요건(유가증권시장 상장규정 제43조)을 충족하고 있습니다. 상세한 내역은 다음과 같습니다.

구분
요건
요건충족내역

발행회사
자본금이 5억원 이상일 것(보증사채권 및 담보부사채권, 자산유동화채권 제외)
충족

모집 또는 매출
모집 또는 매출에 의하여 발행되었을 것
충족

발행총액
발행액면총액이 3억원 이상일 것(보증사채권 및 담보부사채권은 5천만원 이상)
충족

미상환액면총액
당해 채무증권의 미상환액면총액이 3억원 이상일 것(보증사채권 및 담보부사채권은 5천만원 이상)
충족

통일규격채권
당해 채무증권이 통일규격채권일 것(등록채권 제외)
등록채권

본 사채는 한국거래소의 채무증권의 신규상장심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단합니다. 하지만 급격한 채권시장의 변동에 의해 영향을 받을 가능성이 있으며, 상장 이후 채권에 대한 매도량과 매수량 사이에 불균형이 발생할 경우 환금성에 제약이 있을 수 있으므로 투자자들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(2) 사채권의 전자등록 발행에 관한 사항본 사채는 '주식ㆍ사채등의전자등록에관한법률'에 의거
전자등록기관인 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 사채의 권리 내용을 전자등록하고 사채권은 발행하지 아니합니다. 본 사채에 대하여는 실물채권을 발행하거나 등록필증을 교부하지 아니합니다.

(3) 공모일정 변경 관련 위험
본 증권신고서 상의 공모일정은 확정된 것이 아니며, 금융감독원 공시 심사과정에서 정정사유 발생 시 변경될 수 있습니다. 또한,
증권신고서 제출이후 금융감독원 공시 심사과정에서 정정사유 발생 등으로 증권신고서의 내용이 수정될 수 있습니다. 이에 따라 투자자께서는 최종 증권신고서 및 투자설명서의 내용을 참고하시어 투자를 결정하시기 바랍니다.

(4) 기한의 이익 상실 관련 위험당사가 본 사채의 발행과 관련하여 사채관리회사와 맺은
사채관리계약과 관련하여 재무비율 등의 유지,
지급보증 및 담보권 설정 등의 제한
, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 주관회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다. 기타 자세한 사항은 사채관리계약서를 참고하시기 바랍니다.

(5) 증권신고서의 효력 발생과 관련된 위험'자본시장과금융투자업에관한법률' 제120조 제3항에 의거
이 증권신고서의 효력의 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.

(6) 원리금상환 불이행 위험본 사채는 금융기관이 보증한 것이 아니므로
원리금지급은 당사가 전적으로 책임을 지며 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다.

(7) 예금자보호법 적용 여부본 사채는
예금자보호법의 적용대상이 아니며, 금융기관 등이 보증한 것이 아니므로 원리금상환 책임은 당사에게 있습니다. 따라서, 투자자께서는 이러한 점을 고려하시어 투자에 유의하시기 바랍니다.

본 사채는 금융기관이 보증하거나 예금자보호법의 적용대상이 아니므로 원리금상환 책임은 전적으로 회사에 있으며, 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자께 귀속됩니다.

(8) 신용등급 관련 위험본 사채는
한국기업평가(주) 및 NICE신용평가(주)로부터 A0(안정적)등급을 받은 바 있습니다.

당사는 증권 인수업무 등에 관한 규정 제11조의2에 의거, 당사가 발행할 제15-1회 및 제15-2회 보증 공모사채에 대하여 회사채 신용등급 결정을 위해 2개 신용평가기관으로부터 동 사채의 신용등급을 A0(안정적)등급으로 받았습니다. 신용평가의 결과 및 정의는 다음과 같습니다.

평정사
평정등급
등급의 정의

한국기업평가(주)
A0(안정적)
원리금 지급확실성이 높지만, 장래의 환경변화에 영향을 받을 가능성이 상위 등급에 비해서는 높다.

NICE신용평가(주)
A0(안정적)
원리금 지급확실성이 높지만 장래 급격한 환경변화에 따라 다소 영향을 받을 가능성이 있음.

IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

금호타이어(주) 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채의 인수인이자 공동대표주관회사인 한국투자증권(주), NH투자증권(주) 및 케이비증권(주) 이하 "공동대표주관회사")는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제119조 제1항 및 제125조에 따라 본 공모에 따른 평가의견을 기재합니다.
본 장에 기재된 분석의견은 공동대표주관회사가 기업실사 과정을 통해 발행회사로부터 제공받은 정보 및 자료에 기초한 판단이며, 공동대표주관회사가 투자자에게 본 건의 투자에 관한 경영 또는 재무상의 조언 및 자문을 제공하지 않습니다. 따라서 공동대표주관회사가 제시한 분석의견이 투자설명서와 증권신고서에 기재된 내용의 진실성, 정확성에 관하여 원칙적으로 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률'상의 책임을 부담하는 것은 아니라는 점에 유의하시기 바랍니다.
다만, 공동대표주관회사가 상당한 주의 의무를 하지 아니하여 증권신고서 및 투자설명서(예비투자설명서 및 간이투자설명서 포함)에 기재된 공동대표주관회사의 분석의견 중 중요사항에 관하여 거짓의 기재 또는 표시가 있거나 중요사항이 기재 또는 표시되지 아니함으로써 증권의 취득자가 손해를 입은 것으로 인정되는 경우에는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제125조에 따라 손해배상책임을 부담할 가능성도 있음을 참고하시기 바랍니다.

기업실사 참여기관, 기타 전문가 등이 상당한 주의 의무를 하지 아니하여 본인의 평가의견 기재 등과 관련하여 증권신고서 및 투자설명서(예비투자설명서 및 간이투자설명서 포함)의 기재사항(일정한 경우 첨부서류 포함)의 중요사항에 관하여 거짓의 기재 또는 표시가 있거나 중요사항이 기재 또는 표시되지 아니함으로써 증권의 취득자가 손해를 입은 것으로 인정되는 경우에는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제125조에 따라 손해배상책임을 부담할 가능성이 있음을 참고하시기 바랍니다.
또한 본 평가의견에 기재된 공동대표주관회사의 분석의견 중에는 예측정보가 포함되어 있습니다. 그러나 예측정보에 대한 실제 결과는 여러가지 요소들의 영향에 따라 최초에 예측했던 것과 다를 수 있다는 점에 유의하시기 바랍니다.

1. 평가기관

구 분
증 권 회 사 (분 석 기 관)

회 사 명
고 유 번 호

공동대표주관회사
한국투자증권(주)
00160144

공동대표주관회사
NH투자증권(주)
00120182

공동대표주관회사
케이비증권(주)
00164876

2. 평가의 개요
공동대표주관회사인 한국투자증권(주), NH투자증권(주) 및 케이비증권(주)(이하 "공동대표주관회사")는『자본시장과금융투자업에관한법률』제71조 및 동법시행령 제68조에 의거 공정한 거래질서 확립과 투자자 보호를 위해 다수인을 상대로한 모집ㆍ매출 등에 관여하는 인수회사로서, 발행인이 제출하는 증권신고서 등에 허위의 기재나 중요한 사항의 누락을 방지하는 데 필요한 적절한 주의를 기울였습니다. 공동대표주관회사는 인수 또는 모집ㆍ매출의 주선업무를 수행함에 있어 적절한 주의 의무를 다하기위해 금융감독원이 제정한『금융투자회사의 기업실사(Due Diligence) 모범규준』(이하 '모범규준')의 내용을 회사 내부 규정에 반영하여 2012년 2월 1일부터 제출되는 지분증권, 채무증권 증권신고서를 대상(자산유동화증권 등 제외)으로 기업실사를 의무적으로 수행하도록 규정하고 있습니다.
다만, '모범규준' 제3조 제5항에 따르면 금융투자회사의 이사회나 리스크관리위원회의 의사결정을 거쳐 '모범규준'의 내용(실사 수준)을 생략하거나 강화 또는 완화 적용할 수 있도록 허용하였는 바, 공동대표주관회사는 채무증권의 인수 또는 모집ㆍ매출의 주선업무를 수행함에 있어서 채권의 특성 및 발행회사의 일정요건 충족여부 등에 따라 회사 내부의 의사결정을 거쳐 기업실사 수준을 완화하여 적용할 수 있도록 규정하고 있습니다. 본 채무증권은 공동대표주관회사의 채무증권 등에 관한 인수업무지침 상의 기업실사 수준완화 대상기업 요건을 충족하고 있으며, 이에 발행회사의 우량한 재무구조 및 실적 등을 고려하여 내부적으로 마련한 기업실사 방법 및 절차에 따라 기업실사 업무를 수행하였습니다.
한편, 공동대표주관회사는 기업실사 업무를 수행함에 있어 동사의 가장 최근 결산일 기준 재무수치를 검토하였으나, 일부 항목의 경우는 직전 결산일 기준 재무수치를 확인한 내용도 있습니다. 투자자께서는 이러한 부분을 충분히 고려하시어 투자의사 결정에 참고하시기 바랍니다.
3. 기업실사 이행상황(1) 기업실사 참여자

[발행회사]

소속기관
부서
성명
직책
담당업무

금호타이어(주)
금융팀
안준모
팀장
조달 총괄

금호타이어(주)
금융팀
이웅희
대리
자금 조달

금호타이어(주)
금융팀
전성현
대리
자금 조달

금호타이어(주)
금융팀
고우람
대리
자금 조달

[공동대표주관회사]

소속기관
부서
성명
직책
실사업무분장
참여기간
주요경력

한국투자증권(주)
커버리지2부
김다운
이사
기업실사 총괄
2025년 03월 28일 ~ 2025년 04월 11일
기업금융업무 등 20년

한국투자증권(주)
커버리지2부
배원호
팀장
기업실사 책임
2025년 03월 28일 ~ 2025년 04월 11일
기업금융업무 등 8년

한국투자증권(주)
커버리지2부
채정현
주임
기업실사 실무
2025년 03월 28일 ~ 2025년 04월 11일
기업금융업무 3년

케이비증권(주)
기업금융4부
배영한
이사
기업실사 총괄
2025년 03월 28일 ~ 2025년 04월 11일
기업금융업무 등 16년

케이비증권
(주)

기업금융4부
양현준
팀장
기업실사 책임
2025년 03월 28일 ~ 2025년 04월 11일
기업금융업무 등 10년

케이비증권
(주)

기업금융4부
신지환
대리
기업실사 실무
2025년 03월 28일 ~ 2025년 04월 11일
기업금융업무 7년

NH투자증권(주)
Strategy Industry부
이상환
이사
기업실사 총괄
2025년 03월 28일 ~ 2025년 04월 11일
기업금융업무 등19년

NH투자증권
(주)

Strategy Industry부
서성균
팀장
기업실사 책임
2025년 03월 28일 ~ 2025년 04월 11일
기업금융업무 등9년

NH투자증권
(주)

Strategy Industry부
김지영
대리
기업실사 실무
2025년 03월 28일 ~ 2025년 04월 11일
기업금융업무6년

(2) 기업실사 일정 및 실사 내용

일시
기업실사내용 및 확인자료

2025년 03월 28일

- 기업실사 체크리스트 송부 및 자료 요청

- 즉시 받을 수 있는 자료와 준비가 필요한 자료 분류

- 향후 실사 컨퍼런스콜 일정 협의

- 공시 및 뉴스 내용 등을 통한 발행회사 및 소속산업 사전 조사

- 기업실사 체크리스트 확인

2025년 03월 31일~2025년 04월 08일

* 실사 보고서 초안 작성 및 발행회사 컨퍼런스콜 진행

* Due-diligence checklist에 따라 투자위험요소 실사

1) 사업위험관련 실사

- 영위중인 사업에 대한 세부사항 등 체크

2) 회사위험관련 실사

- 재무관련 위험 및 우발채무 등의 위험요소 체크

3) 기타위험관련 실사

* 회사채 발행 배경 및 자금사용목적 파악

* 사업현황 등 회사 경영 안정성에 영향을 미칠 수 있는 주요 내용 해당 여부 파악

* 동사의 기관 및 계열회사에 관한 사항 파악

2025년 04월 09일~2025년 04월 11일

- 실사이행보고서 및 증권신고서 작성 및 검토

- 신용평가서 검토 및 보고서 내용 확인

(3) 실사 세부내용 및 검토자료 내역 - 동 증권신고서의 첨부되어 있는 "기업실사보고서"를 참조하시기 바랍니다.

4. 종합의견

가. 동사는 2003년 6월 30일 타이어 제조 및 판매업을 영위하기 위하여 금호산업(주)의 타이어 사업부 자산ㆍ부채의 현물출자 및 영업양수도를 통하여 설립되었습니다. 20204년말 연결기준 매출액 중 타이어 부문이 4조 5,266억원, 非타이어 부문이 55억원 수준으로 집계됩니다. 타이어 제조 및 판매를 통해 창출한 매출액은 전체의 약 99.9%입니다. 동사의 사업위험과 관련한 자세한 사항은 증권신고서 중 Ⅲ. 투자위험요소의 1. 사업위험을 참고하시기 바랍니다.나. 동사의 최대주주는 싱웨이코리아 주식회사이며, 공시서류 2024년 12월 31일 기준으로 약 45.00%(129,267,129주)를 보유하고 있습니다. 동사의 최대주주 및 특수관계인을 포함한 지분율이 약 45.00%이며, 5% 이상 보유주주인 산업은행의 지분율 또한 7.43%인 점을 감안할 때, 최대주주 및 특수관계인의 지배력이 변동될 가능성은 제한적일 것으로 예상됩니다.다. 동사의 최근 4개년 재무현황을 분석한 내역을 요약하면 다음과 같습니다.

[수익성]

[매출액, 영업이익, 당기순이익 및 수익성 지표 추이 - 연결기준]

(단위: 억원)

과 목
2024년
2023년
2022년
2021년

매출액
45,322
40,414
35,592
26,012

매출원가
31,499
29,313
29,548
21,383

매출액 증가율
12.14%
13.55%
36.83%
19.83%

영업이익
5,886
4,110
231
(415)

영업이익 증가율
43.21%
1679.22%
155.66%
(822.22%)

영업이익률
13.00%
10.20%
0.70%
(1.60%)

당기순이익
3,516
1,718
(775)
(719)

당기순이익 증가율
104.66%
321.68%
(7.79%)
13.27%

당기순이익률
7.80%
4.30%
(2.20%)
(2.80%)

(출처) 2024년, 2023년, 2022년, 2021년 사업보고서(주1) 증가율은 전년동기 대비

동사는 한국을 비롯하여 중국, 미국, 베트남에 위치한 타이어 생산공장을 토대로 글로벌 생산체계를 구축하고, 전세계 판매 네트워크를 통해 사업안정성을 확보하고 있습니다. 동사는 국내외 다수의 생산공장과 규모의 경제에 기반한 생산효율성 등을 통해 우수한 수익성을 기록하고 있습니다. 2021년의 경우 코로나19 팬데믹 영향으로 인해 매출액이 축소되었음에도, 2024년까지 제품 판매가격 인상, 환율 상승 등을 통해 지속적인 매출 성장세를 이어갔습니다. 이에 동사의 연결기준 매출액은 2021년 2조 6,012억원에서 2024년 4조 5,321억원으로 증가하였습니다. 2021년 기준 매출 수량은 시장 성장 대비 양호한 실적을 실현하였으나, 외부적으로 물류비와 재료비의 폭등, 관세 장벽 등의 요인으로 하락하며 연결기준 영업이익은 -415억원을 기록하였으며, 2022년 기준 231억원을 기록하였습니다. 2021년 및 2022년의 경우 매출성장에도 불구하고 해운운임 상승과 원재료 가격 상승 등에 따라 원가부담이 증가하였고 영업이익률은 각각 -1.6%, 0.70%를 기록하였습니다. 그러나 2023년 들어 천연고무, 합성고무, 카본블랙 등 주요 원재료 가격 및 해운운임이 안정화되며 원가부담이 감소하였고 이에 따라 2023년 영업이익 4,110억원, 영업이익률 10.20%를 기록하며 수익성이 크게 개선되었습니다. 2024년 영업이익은 5,885억원, 영업이익률은 13.00%를 기록하며 전년 동기 대비 원재료 가격 및 운임 부담이 상승하였음에도 불구하고 준수한 수익성을 기록하였습니다.글로벌 자동차 수요 둔화, 경쟁 심화 및 비용부담 증가 등 비우호적인 글로벌 영업환경에도 불구하고 동사는 견조한 영업이익률을 유지하기 위해 생산능력 확장, 제품믹스 개선 등 다양한 전략을 바탕으로 수익성 개선을 위해 노력하고 있으며 수익성과 관련하여 식별된 특이사항은 없는 것으로 확인됩니다.
[재무안정성]

[동사 재무안정성 지표(연결기준)]

(단위 : 백만원)

구분
2024년
2023년
2022년
2021년

자산
5,362,837
4,830,981
4,694,985
4,342,206

부채
3,458,015
3,431,924
3,450,430
3,060,638

자본
1,904,822
1,399,057
1,244,556
1,281,568

유동자산
2,335,001
2,002,203
1,764,940
1,553,029

유동부채
2,258,019
1,886,332
2,342,836
1,500,526

유동차입금
1,177,690
949,864
1,511,657
746,216

비유동차입금
881,720
1,294,448
889,652
1,189,189

차입금 총계
2,059,410
2,244,312
2,401,308
1,935,404

현금및현금성자산
207,806
258,509
173,210
300,957

단기금융상품
17,716
78,257
42,026
45,702

순차입금
1,851,604
1,985,803
2,228,098
1,634,448

차입금의존도
38.40%
46.46%
51.15%
44.57%

순차입금의존도
34.53%
41.11%
47.46%
37.64%

부채비율
181.54%
245.30%
277.24%
238.82%

유동비율
103.41%
106.14%
75.33%
103.50%

유동성 차입금 비율
57.19%
42.32%
62.95%
38.56%

(출처) 2024년, 2023년 사업보고서(주) 순차입금 = 차입금 총계 - 현금및현금성자산 - 단기금융상품

-
동사의 연결기준 자산총계는 2021년말 4조 3,422억원, 2022년말 4조 6,949억원, 2023년말 4조 8,309억원, 2024년말 5조 3,628억원으로 최근 4년간 우상향 하였습니다. 2024년말 기준 동사의 자산총계는 5조 3,628억원으로, 2021년말 대비 1조 206억원 증가하였습니다. - 동사의 연결기준 총차입금은 2021년말 1조 9,354억원, 2022년말 2조 4,013억원, 2023년말 2조 2,443억원, 2024년말 2조 594억원 등 2022년부터 2024년까지 3년간 감소 추세를 이어오고 있습니다. 이 중 유동성차입금의 비중은 총차입금 대비 57.2% 수준으로 보유중인 현금성자산 등을 고려할 때 안정적인 수준을 유지하고 있습니다.- 동사의 연결기준 부채비율은 차입금 규모가 지속적으로 감소함에 따라 2021년 238.8% 기록 이후 2022년 277.2%, 2023년 245.3%, 2024년 181.5% 등 최근 3년간 개선되어 왔습니다. 동사의 신용등급(A0)과 EBITDA 창출능력을 감안할 때, 급격한 유동성 위험으로 인해 경영에 중대한 문제가 발생할 가능성은 제한적일 것으로 판단됩니다.- 동사의 부채비율은 경쟁사 대비 상대적으로 높은 수준이나, 양호한 영업현금흐름과 저수익 부동산 매각 등을 통해 고금리차입금을 조기변제하여 부채비율 등의 재무지표를 지속적으로 개선하고 있는 상황입니다. 그럼에도 불구하고, 2028년 유럽공장 초도생산 시행 목표에 따라 향후 자본적 지출을 위한 재원 확보 목적으로 차입금이 다소 증가할 수 있습니다.

[이자보상배율 추이 (연결기준)]

(단위 : 억원, 배)

구분
2024년
2023년
2022년
2021년

영업이익(A)
5,886
4,110
231
(415)

이자비용(B)
1,412
1,718
1,031
799

이자보상비율(A/B)
4.2
2.4
0.2
(0.5)

(출처) 동사 사업보고서

[이자보상배율 추이 (별도기준)]

(단위 : 억원, 배)

과 목
2024년
2023년
2022년
2021년

영업이익(A)
4,943
2,227
44
(634)

이자비용(B)
794
828
484
359

이자보상비율(A/B)
6.2
2.7
0.1
(1.8)

(출처) 동사 사업보고서

이자보상비율은 기업의 이자부담 능력을 판단하는 지표로, 이자보상비율이 1배가 넘으면 회사가 이자비용을 부담하고도 수익이 난다는 의미이고, 1배 미만일 경우에는 영업활동을 통해 창출한 이익으로 이자비용조차 지불할 수 없다는 것을 의미합니다. 동사의 2024년 기준 이자보상비율은 연결기준 4.2배, 별도기준 6.2배로 1 이상의 양호한 수준을 유지하고 있습니다. 이는 회사가 이자비용을 부담하기에 충분한 수익이 나고 있음을 의미합니다. 다만, 이자보상비율은 재무적 수치로 계산된 지표에 지나지 않으므로 본 사채의 원리금지급을 보장하는 것은 아닙니다. 연간 지출하는 이자비용에 비해 영업이익의 규모가 현저하게 큰 점을 감안할 때 차입금에 대한 원리금 상환 위험은 제한적일 것으로 판단됩니다.
[주요 재무분석 지표 현황 (연결기준)]

구분
2024년
2023년
2022년
2021년

안정성지표
유동비율
103.4%
106.1%
75.9%
104.4%

이자보상비율(배)
4.2
2.4
0.2
(0.5)

부채비율
181.5
245.3
277.2
238.8

수익성지표
영업이익률
13.00%
10.20%
0.70%
(1.60%)

ROE
18.46%
12.28%
(6.22%)
(5.61%)

총자산영업이익율
10.98%
8.51%
0.49%
(0.96%)

성장성지표
매출액증가율
12.14%
13.55%
36.83%
19.83%

영업이익증가율
43.28%
1,679.22%
155.66%
(822.22%)

총자산증가율
11.01%
2.90%
8.12%
10.50%

활동성지표
총자산회전율
0.85
0.84
0.76
0.60

매출채권 회전율
4.85
5.59
6.02
5.20

재고자산 회전율
3.73
3.82
4.21
4.30

(출처) 동사 사업보고서

동사는 국내 3개 공장(광주, 곡성, 평택)과 해외 5개 공장(남경, 천진, 장춘, 미국, 베트남) 총 8개 공장과 국내외 판매법인, 지사 및 사무소, R&D센터 등에서 주요 제품의 생산, 개발, 마케팅, 영업 등의 사업 활동을 수행하고 있습니다.

구분
지역
소재지

국내
광주공장
광주광역시 광산구 어등대로

곡성공장
전남 곡성군 입면 금호길

평택공장
경기도 평택시 포승읍 평택항로

해외
남경공장
8 Chunyu Road Nanjing Pukou Economic Development Zone, Nanjing, Jiangsu, China

천진공장
NO. 333 Zhongnan, 2st. Teda, Tianjin, China

장춘공장
NO. 677 Jinhu Road, Changchun, China

미국
3051 Kumho Parkway, Macon, GA 31216, U.S.A.

베트남
Gcn, My Phuoc3, Industrial Park, Ben Cat Dist., Binh Duong Province, Vietnam

라. 2024년말 기준 동사가 기 집행한 투자 내역은 다음과 같습니다.동사의 시설 및 설비는 토지, 건물, 기계장치, 건설중인자산 등이 있으며, 2024년말 현재 장부금액은 2조 6,533억원입니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
토지
건물
기계장치
건설중인자산
기타의유형자산
합 계

기초 순장부금액
253,307
670,431
1,300,887
55,141
194,727
2,474,493

취득
-
-
73
208,802
44,977
253,852

대체
3
9,778
119,045
(178,271)
49,445
-

처분 등
-
(1,196)
(11,138)
-
(7,607)
(19,941)

감가상각비
-
(28,153)
(183,373)
-
(48,339)
(259,865)

정부보조금 수령
-
-
-
-
(7,228)
(7,228)

환율차이
1,308
56,704
130,683
3,971
19,339
212,005

기말 순장부금액
254,618
707,564
1,356,177
89,643
245,314
2,653,316

(출처) 동사 사업보고서

동사의 2024년 기준 신규 취득 내역은 2,538억원으로 연결 총 자산 3조 6,285억원 대비 약 7.0%에 해당합니다. 동사가 보유하고 있는 현금성자산 및 영업활동현금흐름 등을 고려할 때, 현재 계획되어 있는 투자로 인해 유동성 위험이 발생할 가능성은 제한적일 것으로 예상됩니다.

동사는 타이어 생산공장과 시설을 증설 확보 함과 동시에 유지 보수 등에 지속 투자가 필요한 상황입니다. 동사는 국내외 시장 수요에 적극적으로 대응해야 하는 관계로 투자지출 부담이 지속적으로 발생하고 있습니다. 향후 동사의 설비 신설에도 불구하고, 매출 증가분이 투자 지출금액을 하회할 경우 고정비와 감가상각비 지출 부담이 증가하여 수익성이 악화될 수 있으나 최근 공시일 기준 영업의 실적 등을 고려할 때, 투자 지출 등으로 인하여 발생할 수 있는 재무적인 리스크 등은 식별되지 않았습니다.

마. 위와 같은 제반사항과 정보를 고려할 때, 동사의 제15-1회 및 제15-2회 무보증사채의 원리금 상환과 관련하여 중요한 위험이 식별되지 않았습니다. 그러나 대내외적인 환경이 변화함에 따라 동 채무증권의 상환에 대한 불확실성이 증가할 수 있습니다. 금번 발행과 관련하여 한국기업평가(주), 나이스신용평가(주)에서 평정한 동사의 회사채 신용등급은 A0등급입니다. 본 사채는 금융기관 등이 보증한 것이 아니므로 원리금 상환은 발행회사인 금호타이어(주)가 전적으로 책임집니다. 투자자께서는 상기 검토결과는 물론, 동 증권신고서 및 (예비)투자설명서에 기재된 동사의 영업 현황과 재무상 위험, 산업 및 영업 상 위험요소를 감안하시기 바랍니다.

2025.04.11.

공동대표주관회사 한국투자증권 주식회사

대표이사 김 성 환

공동대표주관회사 NH투자증권 주식회사

대표이사 윤 병 운

공동대표주관회사 케이비증권 주식회사

대표이사 김 성 현

V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
50,000,000,000

발행제비용(2)
319,870,000

순수입금[(1)-(2)]
49,680,130,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정
입니다.

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
150,000,000,000

발행제비용(2)
310,561,600

순수입금[(1)-(2)]
149,689,438,400

주) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정
입니다.

나. 발행제비용의 내역

[회 차: 15-1]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

인수수수료
240,000,000
정액 지급

대표주관수수료
25,000,000

발행총액
× 0.05%

사채관리수수료
1,500,000
정액

발행분담금
30,000,000
만기 2년 이하 : 발행가액 × 0.06%

표준코드수수료
20,000
건당 2만원

상장수수료
1,400,000
발행금액 500억 이상 ~ 1,000억 미만

상장연부과금
200,000
1년당 100,000원 (최대 50만원)

채권등록수수료
500,000
발행액 X 0.001% (최대 50만원)

신용평가수수료
21,250,000
한기평, NICE (VAT별도)

합 계
319,870,000
-

주1) 세부내역 - 발행분담금 : 금융기관분담금 징수 등에 관한 규정 제5조 - 인수수수료 : 회사와 인수단 협의 - 사채관리수수료: 회사와 사채관리회사 협의 - 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료 - 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10> - 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10> - 표준코드부여수수료 : 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2 -
채권등록수수료 : 채권등록업무규정 <별표>

주2) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정
입니다.

[회 차: 15-2]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

인수수수료
60,000,000
정액 지급

대표주관수수료
75,000,000

발행총액
× 0.05%

사채관리수수료
4,500,000
정액

발행분담금
105,000,000
만기 2년 초과 : 발행가액 × 0.07%

표준코드수수료
20,000
건당 2만원

상장수수료
1,500,000
발행금액 1,000억 이상 ~ 2,000억 미만

상장연부과금
291,600
1년당 100,000원 (최대 50만원)

채권등록수수료
500,000
발행액 X 0.001% (최대 50만원)

신용평가수수료
63,750,000
한기평, NICE (VAT별도)

합 계
310,561,600
-

주1) 세부내역 - 발행분담금 : 금융기관분담금 징수 등에 관한 규정 제5조 - 인수수수료 : 회사와 인수단 협의 - 사채관리수수료: 회사와 사채관리회사 협의 - 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료 - 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10> - 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10> - 표준코드부여수수료 : 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2 -
채권등록수수료 : 채권등록업무규정 <별표>

주2) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정
입니다.

2. 자금의 사용목적
가. 자금의 사용목적

회차 :
15-1
(기준일 :
2025년 04월 16일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
50,000,000,000
-
-
50,000,000,000
-

회차 :
15-2
(기준일 :
2025년 04월 16일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
150,000,000,000
-
-
150,000,000,000
-

나. 자금의 세부 사용내역

당사는 금번 발행할 회사채 발행가액 금
2,000억원을 채무상환자금으로 사용할 계획입니다.[채무상환자금 상세 내역]

(단위 : 억원)

구분
차입일
상환기일
이자율
금액

은행차입금
2023-07-06
2027-07-06
6.31~6.51%
2,000

합계
2,000

주1) 실제 자금 사용일까지 은행예금, MMT(Money Market Trust) 등 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

주2) 부족자금은 당사 보유자금을 사용할 계획입니다.

VI. 그 밖에 투자자보호를 위해 필요한 사항

1. 시장조성 등에 관한 사항해당사항 없습니다.
2. 이자보상비율

[연결기준]

(단위 : 억원, 배)

과 목
2024년
2023년
2022년
2021년

영업이익(A)
5,886
4,110
231
-415

이자비용(B)
1,412
1,718
1,031
799

이자보상비율(A/B)
4.2
2.4
0.2
-0.5

(출처) 당사 연도별 사업보고서

[별도기준]

(단위 : 억원, 배)

과 목
2024년
2023년
2022년
2021년

영업이익(A)
4,943
2,227
44
-634

이자비용(B)
794
828
484
359

이자보상비율(A/B)
6.2
2.7
0.1
-1.8

(출처) 당사 연도별 사업보고서

이자보상비율은 기업의 이자부담 능력을 판단하는 지표로서 이자보상비율이 1 이상이면 회사가 이자비용을 부담하고도 수익이 발생한다는 의미이고, 이 비율이 1 미만일 경우에는 영업활동을 통해 창출한 이익으로 금융비용조차 지불할 수 없는 것을 의미합니다. 당사의 2024년 기준 이자보상비율은 연결기준 4.2배, 별도기준 6.2배로 1 이상의 양호한 수준을 유지하고 있습니다. 다만, 이자보상비율은 재무적 수치로 계산된 지표에 지나지 않으므로 본 사채의 원리금지급을 보장하는 것은 아닙니다.
3. 미상환 채무증권의 현황

가. 미상환 사채

해당사항 없습니다. 나. 미상환 기업어음

해당사항 없습니다.
다. 전자단기사채 등

해당사항 없습니다.

4. 신용평가회사의 신용평가에 관한 사항
가. 신용평가회사

신용평가회사명
고유번호
평 가 일
회 차
등 급

한국기업평가(주)
00156956
2025년 04월 04일
제15-1회 및 제15-2회
A0(안정적)

NICE신용평가(주)
00648466
2025년 04월 04일
제15-1회 및 제15-2회
A0(안정적)

나. 평가의 개요

당사는 증권 인수업무 등에 관한 규정 제11조의2에 의거, 당사가 발행할 제15-1회 및 제15-2회 무보증 공모사채에 대하여 회사채 신용등급 결정을 위해 2개 신용평가기관으로부터 동 사채의 신용등급을 상기와 같이 득하였습니다

평가 대상 회사채의 상환능력 및 그 안정성은 한국기업평가(주) 및 NICE신용평가(주)의 평가기준에 따라 평가한 결과이며 각 회사채 등급평정은 회사채 원리금이 약정대로 상환될 확실성의 정도를 전문성과 공정성을 갖춘 신용평가회사의 신용등급으로 평정, 공시함으로써 일반투자자에게 정확한 투자정보를 제공하는업무입니다.

상기 회사의 신용등급이 투자를 권유하거나 발행 예정 회사채의 원리금상환을 보증하는 것은 아닙니다. 발행예정 회사채에 대한 평가등급은 만기상환시까지 매년 1회 이상의 정기 사후평가와 중대한 환경변화에 따른 수시평가에 의하여 기평가등급이 변경될 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

다. 평가의 결과

평정사
평정등급
등급의 정의
평정요지

한국기업평가(주)
A0(안정적)
원리금 지급확실성이 높지만, 장래의 환경변화에 영향을 받을 가능성이 상위 등급에 비해서는 높다.
- 국내ㆍ외 시장지위 등 감안한 사업안정성 양호- 수익성 및 영업현금창출력 개선- 재무안정성 개선 추세 지속 전망

NICE신용평가(주)
A0(안정적)
원리금 지급확실성이 높지만 장래 급격한 환경변화에 따라 다소 영향을 받을 가능성이 있음.
- 글로벌 사업기반 확대, 내수시장 내 우수한 시장점유율 등 우수한 사업안정성- 생산능력 확충 등을 바탕으로 매출성장세 유지 전망- 원재료 가격 및 해상운임 변동성 확대에도 영업수익성 제고- 전반적인 재무안정성은 미흡한 수준이나, 점진적 개선 예상

라. 정기평가 공시에 관한 사항

1) 평가시기

당사는 한국기업평가(주) 및 NICE신용평가(주)로 하여금 본 사채 만기상환일까지 발행회사의 매 사업연도 정기주주총회 종료 후 정기평가를 실시하도록 합니다.

2) 공시방법

상기의 정기평가등급 및 의견은 해당 신용평가회사의 홈페이지에 공시됩니다.

한국기업평가(주) : www.rating.co.kr

NICE신용평가(주) : www.nicerating.com

5. 기타 투자의사결정에 필요한 사항

가. 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록기관인 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 사채의 권리 내용을 전자등록하고 사채권은 발행하지 아니합니다. 본 사채에 대하여는 실물채권을 발행하거나 등록필증을 교부하지 아니합니다.나. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제120조 제3항에 의거 이 신고서의 효력 발생은 신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.

다. 본 사채는 금융기관이 보증한 것이 아니므로 원리금상환은 금호타이어(주)가 전적으로 책임을 지며, 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다.라. 금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 사업보고서, 반기(분기)보고서 및 감사보고서 등 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자의사를 결정하시는 데 참조하시기 바랍니다.

제2부 발행인에 관한 사항

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 개황
1) 연결대상 종속회사 현황(요약)

(단위 : 사)

구분
연결대상회사수
주요종속회사수

기초
증가
감소
기말

상장
-
-
-
-
-

비상장
16
-
-
16
10

합계
16
-
-
16
10

※상세 현황은 '상세표-1. 연결대상 종속회사 현황(상세)' 참조

2) 연결대상회사의 변동내용

구 분
자회사
사 유

신규연결
-
-

-
-

연결제외
-
-

-
-

나. 회사의 법적ㆍ상업적 명칭당사의 명칭은 국문으로 금호타이어 주식회사, 영문으로 KUMHO TIRE CO., INC.라 표기합니다. 단, 약식으로 표기할 경우에는 금호타이어(주)라고 표기합니다.
다. 설립일자 등당사는 2003년 6월 30일 타이어 제조 및 판매업을 영위하기 위하여 금호산업(주)의 타이어 사업부 자산ㆍ부채의 현물출자 및 영업양수도를 통하여 설립되었습니다.
라. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지- 주 소 : 광주광역시 광산구 어등대로 658- 전화번호 : 062-940-2114- 홈페이지 : www.kumhotire.com

마. 중소기업 등 해당 여부

중소기업 해당 여부
미해당

벤처기업 해당 여부
미해당

중견기업 해당 여부
해당

바. 주요 사업의 내용
금호타이어는 한국, 중국, 베트남, 미국에 위치한 8개 타이어 생산공장을 토대로 글로벌 생산체계를 구축하고, 11개의 해외법인, 13개 해외지사/사무소를 통해 글로벌 판매 네트워크를 갖춘 타이어 제조, 판매기업입니다. 상세한 내용은 'Ⅱ. 사업의 내용'을 참조하시기 바랍니다.

사. 신용평가에 관한 사항

평가일
평가대상유가증권 등
신용등급
평가회사
구분

'24.05
기업신용등급(ICR)
A
한국기업평가
수시평가

'24.05
기업신용등급(ICR)
A
한국신용평가
수시평가

'24.05
기업신용등급(ICR)
A
NICE신용평가(주)
수시평가

'25.04
회사채 평가
A
한국기업평가
본평가

'25.04
회사채 평가
A
NICE신용평가(주)
본평가

- 신용등급 정의 (회사채 기준)

평정사
평정등급
등급의 정의

한국신용평가
AAA
원리금 지급능력이 최상급임

AA
원리금 지급능력이 매우 우수하지만 AAA의 채권보다는 다소 열위임

A
원리금 지급능력은 우수하지만 상위등급보다 경제여견 및 환경악화에 따른 영향을 받기쉬운 면이 있음

BBB
원리금 지급능력은 양호하지만 상위등급보다 경제여건 및 환경악화에 따라 장래 원리금의 지급능력이 저하될 가능성을 내포하고 있음

BB
원리금 지급능력이 당장은 문제가 되지 않으나 장래 안전에 대해서는 단언할 수 없는 투기적인 요소를 내포하고 있음

NICE신용평가
AAA
원리금지급확실성이 최고수준으로 투자위험도가 극히 낮으며, 현단계에서 합리적으로 예측가능한 장래의 어떠한 환경변화에도 영향을 받지 않을 만큼 안정적임

AA
원리금지급확실성이 매우 높아 투자위험도가 매우 낮지만 AAA등급에 비해 다소 열등한요소가 있음

A
원리금지급확실성이 높아 투자위험도는 낮은 수준이지만 장래 급격한 환경변화에 따라 다소 영향을 받을 가능성이 있음

BBB
원리금지급확실성이 인정되지만 장래 환경변화로 원리금지급확실성이 저하될 가능성이 있음

BB
원리금지급확실성이 당면 문제는 없지만 장래의 안정성면에서는 투기적 요소가 내포되어 있음

한국기업평가
AAA
원리금 지급확실성이 최고 수준임

AA
원리금 지급확실성이 매우 높지만, AAA등급에 비하여 다소 낮은 요소가 있음

A
원리금 지급확실성이 높지만, 장래의 환경변화에 따라 다소의 영향을 받을 가능성이 있음

BBB
원리금 지급확실성이 있지만, 장래의 환경변화에 따라 저하될 가능성이 내포되어 있음

BB
원리금 지급능력에 당면문제는 없으나, 장래의 안정성면에서는투기적인 요소가 내포되어 있음

아. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정) 및 특례상장에 관한 사항

주권상장(또는 등록ㆍ지정)현황
주권상장(또는 등록ㆍ지정)일자
특례상장 유형

유가증권시장 상장
2005년 02월 17일
해당사항 없음

2. 회사의 연혁

가. 본점소재지 및 변경
- 본점소재지 : 광주광역시 광산구 어등대로 658

나. 경영진 및 감사의 중요한 변동

변동일자
주총종류
선임
임기만료또는 해임

신규
재선임

2020년 05월 19일
임시주총
사외이사 구한서
-
사외이사 채양기

2020년 11월 27일
임시주총
사내이사 채양기
-
-

2021년 05월 11일
-
대표이사 정일택
-
대표이사 전대진

2021년 07월 02일
임시주총
사외이사 김진영
기타비상무이사 차이용션기타비상무이사 장쥔화사외이사 최홍엽사외이사 김종길
사외이사 김정관

2022년 03월 30일
정기주총
사외이사 송문선
-
사외이사 이영현

2023년 03월 30일
정기주총
-
사외이사 구한서
-

2023년 07월 31일
-
-
-
사내이사 채양기

2024년 03월 14일
-
-
대표이사 정일택
-

2024년 07월 05일
임시주총
사외이사 표인수
기타비상무이사 차이용션기타비상무이사 장쥔화사외이사 김진영
사외이사 최홍엽사외이사 김종길

2025년 03월 26일
정기주총
-
사외이사 송문선
-

주1) 2021년 5월 11일 이사회에서 정일택 대표이사 신규선임주2) 2024년 3월 14일 이사회에서 정일택 대표이사 재선임

다. 최대주주의 변동

당사의 최대주주는 싱웨이코리아 주식회사이며, 최근 5사업연도 동안 최대주주의 변경이 있었던 사실이 없습니다.

라. 상호의 변경당사는 2003년 6월 30일 타이어 제조 및 판매업을 영위하기 위하여 금호산업(주)의타이어 사업부 자산ㆍ부채의 현물출자 및 영업양수도를 통하여 금호타이어(주)로 설립된 이후 상호 변경을 하지 않았습니다.

마. 회사가 화의, 회사정리절차 그 밖에 이에 준하는 절차를 밟은 적이 있거나 현재 진행중인 경우 그 내용과 결과
- 공시대상기간 중 해당사항 없습니다.

바. 회사가 합병등을 한 경우 그 내용- 공시대상기간 중 해당사항 없습니다.
사. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화 - 공시대상기간 중 해당사항 없습니다.

아. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항

- 2020년 10월 타이어 렌탈서비스 '또로로로서비스 렌탈' 런칭

- 2021년 3월 유럽 유력 자동차 전문지 아우토 빌트 여름용 타이어 성능 테스트최우수등급 획득(엑스타 HS51)

- 2021년 3월 소비자 선정 최고의 브랜드 대상(중앙일보/포브스코리아 주관) 타이어부문 선정(10년 연속)

- 2021년 12월 美 2021 ARC 어워드에서 '2020 연차보고서(Annual Report)'로대한민국 대상 수상

- 2022년 4월 ESG경영위원회 발족

- 2022년 5월 유엔글로벌콤팩트(UNGC) 가입

- 2023년 2월 ESG위원회 신설

- 2023년 2월 '금호 TCR 월드 투어' 타이틀 스폰서십 체결

- 2024년 3월 세계 최초 HLC 기술 적용 전기차용 타이어 브랜드 'EnnoV' 출시

- 2024년 4월 북미 Rubber News 주관 '일하기 좋은 기업' 북미기술연구소(KATC) 2년 연속 선정

- 2024년 9월 한국산업의 고객만족도(KCSI) 승용차타이어부문 1위 기업 선정(20년 연속)

- 2024년 12월 고객이 가장 추천하는 기업(KNPS) 승용차타이어부문1위 기업 선정(17년 연속)

3. 자본금 변동사항

(단위 : 원, 주)

종류
구분
2025.04.10
제22기(2024년말)
제21기(2023년말)
제20기(2022년말)

보통주
발행주식총수
287,260,287
287,260,287
287,260,287
287,260,287

액면금액
5,000
5,000
5,000
5,000

자본금
1,436,301,435,000
1,436,301,435,000
1,436,301,435,000
1,436,301,435,000

우선주
발행주식총수
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-

기타
발행주식총수
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-

합계
자본금
1,436,301,435,000
1,436,301,435,000
1,436,301,435,000
1,436,301,435,000

4. 주식의 총수 등

가. 주식의 총수 현황

(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 주, %)

구 분
주식의 종류
비고

보통주
우선주
합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수
400,000,000
-
400,000,000
-

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수
347,113,926
-
347,113,926
-

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수
59,853,639
-
59,853,639
-

1. 감자
59,853,639
-
59,853,639
-

2. 이익소각
-
-
-
-

3. 상환주식의 상환
-
-
-
-

4. 기타
-
-
-
-

Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)
287,260,287
-
287,260,287
-

Ⅴ. 자기주식수
-
-
-
-

Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)
287,260,287
-
287,260,287
-

Ⅶ. 자기주식 보유비율
-
-
-
-

나. 자기주식
- 해당사항 없습니다.
다. 다양한 종류의 주식
- 해당사항 없습니다.

5. 정관에 관한 사항

가. 정관 이력

당사의 최근 정관 개정일은 2021년 3월 30일이며, 공시대상기간 및 작성기준일 이후 보고서 제출일 현재까지 변경된 정관 이력은 없습니다.

정관변경일
해당주총명
주요변경사항
변경이유

2021.03.30
제 18기정기주주총회
[사업부문 추가]- 캐릭터 제품 개발, 제조, 판매업- 전자상거래 및 관련 서비스업- 캐릭터, 상표 등 지적재산권의 라이선스업- 생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화,기타 상품의 개발, 제조, 도소매, 수출입 및 위탁판매업- 방문판매, 통신판매 및 이에 부대되는 서비스업- 고무제품 렌탈임대업 및 관련 서비스업- 각종 타이어 정비 및 관련 서비스업- 자동차 및 기타 이동수단의 수리 및 관련 서비스업- 기타 전자부품 제조판매업- 위치정보 및 위치기반 서비스업
사업부문 확대

나. 사업목적 현황

구 분
사업목적
사업영위 여부

1
수출입업 및 동 대행업
영위

2
외국상사 대리업
영위

3
물품매도확약서 발행업
영위

4
군관납업 및 군수물자 수출입업
영위

5
각종 타이어 제조 판매업
영위

6
각종 튜브, 후랩 제조 판매업
영위

7
기타 고무제품 제조 판매업
영위

8
각종 타이어 및 고무제품 제조, 기술에 관한 용역업
영위

9
각종 타이어 및 고무제품산업설비 제작, 판매 및 수출업
영위

10
합성수지제품 제조 가공 및 판매업
미영위

11
각종 타이어 및 고무제품 위탁 판매업
영위

12
부동산 임대업
영위

13
연수원 운영업
미영위

14
교육 서비스업
미영위

15
관광객 이용시설업
미영위

16
관광 편의시설업
미영위

17
관광 음식점업
미영위

18
유스호스텔업
미영위

19
캐릭터 제품 개발, 제조, 판매업
미영위

20
전자상거래 및 관련 서비스업
영위

21
캐릭터, 상표 등 지적재산권의 라이선스업
미영위

22
생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화, 기타 상품의개발, 제조, 도소매, 수출입 및 위탁판매업
미영위

23
방문판매, 통신판매 및 이에 부대되는 서비스업
영위

24
고무제품 렌탈임대업 및 관련 서비스업
영위

25
각종 타이어 정비 및 관련 서비스업
미영위

26
자동차 및 기타 이동수단의 수리 및 관련 서비스업
미영위

27
기타 전자부품 제조판매업
미영위

28
위치정보 및 위치기반 서비스업
영위

29
전 각호에 관련되는 부대사업 일체
영위

다. 사업목적 변경 내용

구분
변경일
사업목적

변경 전
변경 후

추가
2021.03.30
-
- 캐릭터 제품 개발, 제조, 판매업- 전자상거래 및 관련 서비스업- 캐릭터, 상표 등 지적재산권의 라이선스업- 생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화,기타 상품의 개발, 제조, 도소매, 수출입 및 위탁판매업- 방문판매, 통신판매 및 이에 부대되는 서비스업- 고무제품 렌탈임대업 및 관련 서비스업- 각종 타이어 정비 및 관련 서비스업- 자동차 및 기타 이동수단의 수리 및 관련 서비스업- 기타 전자부품 제조판매업- 위치정보 및 위치기반 서비스업

라. 변경 사유

1) 변경 취지 및 목적, 필요성당사는 지난 2021년 3월 30일 제18기 정기주주총회에서 향후 신사업 추진 및 사업준비 목적으로 정관 상 사업목적을 일부 추가하였습니다2) 사업목적 변경 제안 주체해당 사업목적 추가는 이사회를 통해 결정되었으며, 지난 2021년 3월 30일 제 18기 정기주주총회를 통해 승인되었습니다3) 해당 사업목적 변경이 회사의 주된 사업에 미치는 영향 등

신사업 추진 및 준비를 위한 사업목적 추가로 당사가 기존의 수행중인 사업에 미치는영향은 없습니다.

마. 정관상 사업목적 추가 현황표

구 분
사업목적
추가일자

1
캐릭터 제품 개발, 제조, 판매업
2021.03.30

2
전자상거래 및 관련 서비스업
2021.03.30

3
캐릭터, 상표 등 지적재산권의 라이선스업
2021.03.30

4
생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화, 기타 상품의개발, 제조, 도소매, 수출입 및 위탁판매업
2021.03.30

5
방문판매, 통신판매 및 이에 부대되는 서비스업
2021.03.30

6
고무제품 렌탈임대업 및 관련 서비스업
2021.03.30

7
각종 타이어 정비 및 관련 서비스업
2021.03.30

8
자동차 및 기타 이동수단의 수리 및 관련 서비스업
2021.03.30

9
기타 전자부품 제조판매업
2021.03.30

10
위치정보 및 위치기반 서비스업
2021.03.30

1) 그 사업 분야 및 진출 목적

사업목적
내용

캐릭터 제품 개발, 제조, 판매업
당사 보유 캐릭터를 통한 관련 상품 개발,제조, 판매를 통한 사업 확장

전자상거래 및 관련 서비스업
타이어의 온라인 판매 및 유통 사업 진출

캐릭터, 상표 등 지적재산권의 라이선스업
지적 재산권 사업을 통한 사업 확장

생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화, 기타 상품의개발, 제조, 도소매, 수출입 및 위탁판매업
지적 재산권을 통한 생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화 등개발, 제조 도소매 수출입 위탁 판매 사업 확장

방문판매, 통신판매 및 이에 부대되는 서비스업
타이어의 방문판매, TV 홈쇼핑 통신 판매 등 관련 사업 진출

고무제품 렌탈임대업 및 관련 서비스업
타이어의 렌탈 판매 사업 확장

각종 타이어 정비 및 관련 서비스업
타이어 유통 채널을 통한 타이어 정비 서비스업 진출

자동차 및 기타 이동수단의 수리 및 관련 서비스업

기타 전자부품 제조판매업
스마트 타이어 센서의 제조 판매를 통한 사업 확장

위치정보 및 위치기반 서비스업
스마트 타이어 센서의 위치기반 서비스업 사업 확장

2) 시장의 주요 특성ㆍ규모 및 성장성

사업목적
내용

캐릭터 제품 개발, 제조, 판매업
캐릭터 사업은 고객과의 친밀도 및 기업의 인지도를높일 뿐 아니라 여러 제품 판매를 촉진시켜 지속적으로 성장

전자상거래 및 관련 서비스업
전자상거래 및 관련 서비스업은 지속적으로 성장 확대하고 있음

캐릭터, 상표 등 지적재산권의 라이선스업
캐릭터 사업은 고객과의 친밀도 및 기업의 인지도를높일 뿐 아니라 여러 제품 판매를 촉진시켜 지속적으로 성장

생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화, 기타 상품의개발, 제조, 도소매, 수출입 및 위탁판매업
전 세계 의류 패션 시장은 코로나 엔데믹 이후의 기저효과로두자리수 이상의 성장을 기록하고 있음

방문판매, 통신판매 및 이에 부대되는 서비스업
방문 및 통신판매 시장은 전자상거래의 성장으로정체 및 하락하고 있으나 당사 신규 유통 채널로서 진출

고무제품 렌탈임대업 및 관련 서비스업
렌탈 임대업은 공유 경제 시장 성장에 따라 품목을 확대하여 성장

각종 타이어 정비 및 관련 서비스업
타이어 제품 관여도 및 안전에 대한 관심 증가에 따라관련 서비스업 성장

자동차 및 기타 이동수단의 수리 및 관련 서비스업
자동차 및 모빌리티 산업 성장에 따라 관련이동 수단 서비스업에 대한 사업 성장

기타 전자부품 제조판매업
자동차 산업의 전동화 등 자동차 부품산업에서전자부품 제조판매업 성장

위치정보 및 위치기반 서비스업
GPS 및 AI 산업의 성장에 따라 관련 위치기반 서비스 산업 성장

3) 신규사업과 관련된 투자 및 예상 자금소요액, 투자자금 조달원천, 예상투자회수기간 등

사업목적
내용

캐릭터 제품 개발, 제조, 판매업
사업의 구체적인 내용이 확정되지 않아,관련된 투자/예상 자금소요액, 예상투자회수기간 등 미정

캐릭터, 상표 등 지적재산권의 라이선스업
기존 사업과 연계 실시하고 있어 소규모의 투자 및 예상 자금이발생하고 있으나 영업상 비밀사항으로 미공개

전자상거래 및 관련 서비스업
사업의 구체적인 내용이 확정되지 않아,관련된 투자/예상 자금소요액, 예상투자회수기간 등 미정

생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화, 기타 상품의개발, 제조, 도소매, 수출입 및 위탁판매업

방문판매, 통신판매 및 이에 부대되는 서비스업
기존 사업과 연계 실시하고 있어 소규모의 투자 및 예상 자금이발생하고 있으나 영업상 비밀사항으로 미공개

고무제품 렌탈임대업 및 관련 서비스업

각종 타이어 정비 및 관련 서비스업
사업의 구체적인 내용이 확정되지 않아,관련된 투자/예상 자금소요액, 예상투자회수기간 등 미정

자동차 및 기타 이동수단의 수리 및 관련 서비스업

기타 전자부품 제조판매업
현재 Pilot 사업 단계로 관련 투자 및 예상 자금소요액,투자자금 조달원천, 예상투자회수기간 등은 영업상 비밀 사항으로 미공개

위치정보 및 위치기반 서비스업

4) 사업 추진현황

사업목적
내용

캐릭터 제품 개발, 제조, 판매업
현재 추진하고 있지 않음

캐릭터, 상표 등 지적재산권의 라이선스업
현재 추진하고 있지 않음

생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화, 기타 상품의개발, 제조, 도소매, 수출입 및 위탁판매업

전자상거래 및 관련 서비스업
사업 추진 현황에 대해 미공개

방문판매, 통신판매 및 이에 부대되는 서비스업

고무제품 렌탈임대업 및 관련 서비스업

각종 타이어 정비 및 관련 서비스업
현재 추진하고 있지 않음

자동차 및 기타 이동수단의 수리 및 관련 서비스업

기타 전자부품 제조판매업
사업 추진 현황에 대해 미공개

위치정보 및 위치기반 서비스업

5) 기존 사업과의 연관성

사업목적
내용

전자상거래 및 관련 서비스업
타이어 제품 관련 판매 연관

캐릭터 제품 개발, 제조, 판매업
광고 캐릭터 연관 사업

캐릭터, 상표 등 지적재산권의 라이선스업

생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화, 기타 상품의개발, 제조, 도소매, 수출입 및 위탁판매업

방문판매, 통신판매 및 이에 부대되는 서비스업
타이어 제품 관련 판매 연관

고무제품 렌탈임대업 및 관련 서비스업

각종 타이어 정비 및 관련 서비스업
당사 보유 네트워크를 통한 사업

자동차 및 기타 이동수단의 수리 및 관련 서비스업

기타 전자부품 제조판매업
당사 연구소 및 판매 네트워크를 통한 사업

위치정보 및 위치기반 서비스업

6) 주요 위험

사업목적
내용

캐릭터 제품 개발, 제조, 판매업
타이어 홍보, 프로모션 및 잠재 고객 확보를 위해제한적으로 사용하여 리스크는 제한적임

캐릭터, 상표 등 지적재산권의 라이선스업

생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화, 기타 상품의개발, 제조, 도소매, 수출입 및 위탁판매업

전자상거래 및 관련 서비스업
오프라인 네트워크와의 제품 및 서비스 관련 차별화 및매출 자기잠식 가능성

방문판매, 통신판매 및 이에 부대되는 서비스업

고무제품 렌탈임대업 및 관련 서비스업

각종 타이어 정비 및 관련 서비스업
기존 네트워크 사용시 정비 관련 면허, 인력,인허가로 승인에 대한 위험 존재

자동차 및 기타 이동수단의 수리 및 관련 서비스업

기타 전자부품 제조판매업
위치정보 및 위치기반 서비스의 개인정보 유출에대한 보안 리스크 존재

위치정보 및 위치기반 서비스업

7) 향후 추진계획

사업목적
내용

캐릭터 제품 개발, 제조, 판매업
현재 해당 사업 추진 계획 없으나, 향후 변동 가능

캐릭터, 상표 등 지적재산권의 라이선스업

생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화, 기타 상품의개발, 제조, 도소매, 수출입 및 위탁판매업

전자상거래 및 관련 서비스업
오프라인 네트워크와 공존가능한 범위내에서 제한적으로 확대 예정

방문판매, 통신판매 및 이에 부대되는 서비스업

고무제품 렌탈임대업 및 관련 서비스업

각종 타이어 정비 및 관련 서비스업
현재 해당 사업 추진 계획 없으나, 향후 변동 가능

자동차 및 기타 이동수단의 수리 및 관련 서비스업

기타 전자부품 제조판매업
Pilot 사업 검증 완료 후, 검증 결과에 따라 조직 및 인력 확보 계획 수립 등사업 확장 여부 추후 결정 예정

위치정보 및 위치기반 서비스업

8) 미추진 사유

사업목적
내용

캐릭터 제품 개발, 제조, 판매업
투입 비용대비 효과가 미비할 것으로 예상되어 관련 사업 중단

캐릭터, 상표 등 지적재산권의 라이선스업

생활용품, 사무용품, 가방, 의류, 잡화, 기타 상품의개발, 제조, 도소매, 수출입 및 위탁판매업

전자상거래 및 관련 서비스업
해당사항 없음

방문판매, 통신판매 및 이에 부대되는 서비스업

고무제품 렌탈임대업 및 관련 서비스업

각종 타이어 정비 및 관련 서비스업
기존 네트워크 사용시 관련 인허가 문제로 인해 관련 사업 중단

자동차 및 기타 이동수단의 수리 및 관련 서비스업

기타 전자부품 제조판매업
해당사항 없음

위치정보 및 위치기반 서비스업

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

당사는 한국, 중국, 미국, 베트남에 위치한 8개 타이어 생산공장을 토대로 글로벌 생산체계를 구축하고, 전세계 판매 네트워크를 갖춘 타이어 제조, 판매 기업입니다.국내에는 금호타이어 본사, 타이어 생산을 담당하는 광주/곡성/평택공장을 운영하고 있습니다. 해외에는 남경/천진/장춘 등 중국 3개 공장과 미국, 베트남에 위치한 2개의 공장에서 생산을 담당하고 있습니다.또한, 11개 해외법인과 13개 해외지사/사무소에서 글로벌 타이어 판매를 담당하고 있으며, 한국/중국/미국/독일 5개 지역에 R&D센터를 운영하고 있습니다.기타 자세한 내역은 사업보고서의 내용을 참조하시기 바랍니다.

2. 주요 제품 및 서비스

가. 주요 제품 등의 현황

(단위 : 백만원)

사업부문
매출유형
품목
구체적 용도
주요 상표등
매출액(2024년)
매출액(2023년)
매출액(2022년)

타이어
타이어
타이어
자동차 취부용
Kumho,Marshal

4,526,651
(99.9%)

4,031,968(99.8%)
3,546,313(99.6%)

비타이어
ATB, CMB 등
-
-
5,527(0.1%)
9,444(0.2%)
12,845(0.4%)

나. 주요 제품 등의 가격변동추이(누적)

(단위 : 원/본)

품목
2024년(제22기)

2023년
(제21기)

2022년
(제20기)

타이어
74,897
72,634
74,446

주1) 산출기준: 가중 평균 가격(당사 제품매출액 / 제품매출수량)주2) 가격변동원인: 판매 가격, 환율 변동, 제품 구성 변경 등

3. 원재료 및 생산설비

가. 주요 원재료 등의 현황
(단위 : 백만원, %)

사업부문
매입유형
품목
구체적용도
투입액
비율
주요 매입처

타이어
원재료
천연고무
타이어제조용원재료
396,806
(23.5%)
SOUTHLAND, SRITRANG 외

합성고무
434,105
(25.7%)
금호석유화학, LG화학 외

CORD지
269,448
(16.0%)
효성, 코오롱 외

카본블랙
238,003
(14.1%)
BCK, OCI, OEC 외

비드와이어
39,923
(2.4%)
효성, 홍덕, DAYE 외

기타
308,678
(18.3%)
-

합계
1,686,964
(100.0%)
-

나. 주요 원재료 등의 가격변동추이
(단위 : 원/kg)

품목
2024년(제22기)

2023년
(제21기)

2022년
(제20기)

천연고무
2,404
2,058
2,391

합성고무
2,828
2,531
2,781

CORD지
2,953
3,197
3,809

카본블랙
1,656
1,671
1,935

비드와이어
1,294
1,420
1,748

주1) 산출기준
: 가중 평균 가격(
해당기간 총 원재료 투입금액
/
총 투입량)주2) 주요 가격 변동 원인: 천연고무, 합성고무 등 기초원재료 가격 상승에 따른 출고단가 상승이 주요 가격변동의 원인입니다.

다. 생산능력, 생산실적, 가동률(1) 생산능력

(단위 : 천본)

사업부문
품 목
사업소
2024년(제22기)

2023년
(제21기)

2022년
(제20기)

타이어제조
타이어
국내공장
27,327
27,002
28,143

해외공장
35,134
32,456
28,436

합계
62,461
59,458
56,579

주1) 산출기준: 공장 보유 제조설비가 전부 가동되었을 때 생산가능한 타이어 수량 주2) 산출방법: 1일 생산능력 × 당기 가동 가능일수(2) 생산실적
(단위 : 천본)

사업부문
품 목
사업소
2024년(제22기)

2023년
(제21기)

2022년
(제20기)

타이어제조
타이어
국내공장
25,989
24,718
25,070

해외공장
35,410
31,231
23,281

합계
61,399
55,948
48,351

(3) 가동률

(단위 : 시간, %)

사업부문
품 목
사업소
2024년 (제22기)

가동가능시간
실제가동시간
평균가동률

타이어제조
타이어
국내공장
25,272
25,120
99.4%

해외공장
42,336
42,656
100.8%

합계
67,608
67,776
100.2%

주1) 24시간 3교대 작업을 실시하고 있으며, 2024년(제21기) 가동가능일은 국가별, 공장별 휴일, 근무스케줄 등을 반영하면 소폭 차이가 발생

주2) 산출방법: 평균가동률 = 실제가동시간 / 가동가능시간

라. 생산설비 및 투자현황 등
당사는 국내 3개 공장(광주, 곡성, 평택)과 해외 5개 공장(남경, 천진, 장춘, 미국, 베트남) 총 8개 공장과 국내외 판매법인, 지사 및 사무소, R&D센터 등에서 주요 제품의 생산, 개발, 마케팅, 영업 등의 사업 활동을 수행하고 있습니다.

구분
지역
소재지

국내
광주공장
광주광역시 광산구 어등대로

곡성공장
전남 곡성군 입면 금호길

평택공장
경기도 평택시 포승읍 평택항로

해외
남경공장
8 Chunyu Road Nanjing Pukou Economic Development Zone, Nanjing, Jiangsu, China

천진공장
NO. 333 Zhongnan, 2st. Teda, Tianjin, China

장춘공장
NO. 677 Jinhu Road, Changchun, China

미국
3051 Kumho Parkway, Macon, GA 31216, U.S.A.

베트남
Gcn, My Phuoc3, Industrial Park, Ben Cat Dist., Binh Duong Province, Vietnam?

당사의 시설 및 설비는 토지, 건물, 기계장치, 건설중인자산 등이 있으며, 2024년말 현재 장부금액은 2조 6,533억원입니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
토지
건물
기계장치
건설중인자산
기타의유형자산
합 계

기초 순장부금액
253,307
670,431
1,300,887
55,141
194,727
2,474,493

취득
-
-
73
208,802
44,977
253,852

대체
3
9,778
119,045
(178,271)
49,445
-

처분 등
-
(1,196)
(11,138)
-
(7,607)
(19,941)

감가상각비
-
(28,153)
(183,373)
-
(48,339)
(259,865)

정부보조금 수령
-
-
-
-
(7,228)
(7,228)

환율차이
1,308
56,704
130,683
3,971
19,339
212,005

기말 순장부금액
254,618
707,564
1,356,177
89,643
245,314
2,653,316

4. 매출 및 수주상황

가. 매출실적

(단위: 백만원)

사업부문
품목
지역
제22기
제21기
제20기

전체연결
타이어
한국
733,194
767,184
784,309

유럽
1,203,914
970,839
672,485

북미
1,388,148
1,245,725
1,144,156

중남미
191,293
171,814
219,576

아시아
784,278
672,595
531,153

기타
225,824
203,810
194,634

계
4,526,651
4,031,968
3,546,313

비타이어
5,527
9,444
12,845

합계(타이어 & 비타이어)
4,532,178
4,041,412
3,559,158

나. 판매경로

(1) 내수- 교체용(RE) 타이어: 타이어프로/KTS 등 대리점을 통하여 소비자에게 판매- 신차용(OE) 타이어: 국내완성차 업체 및 관계회사 등지로 판매(2) 수출해외 판매법인 및 거래선을 통한 매출과 해외 자동차 회사에 신차용(OE) 타이어 공급을 통하여 판매하고 있습니다.

판매경로

다. 판매방법 및 조건
판매대금 청구는 월말에 세금계산서를 발행하며, 완성차 회사에 대한 대금회수는 현금 70%, 어음 30% 비율로, 타이어 대리점 등의 교체시장에 대한 대금회수는 현금 97%, 어음 3% 비율로 이루어지고 있습니다. 수출의 경우, L/C 15% ,T/T 15%, D/A 70% 비율로 이루어지고 있습니다.
라. 판매전략
(1) 교체용시장 (RE: Replacement Equipment)- 판매 볼륨 증대: 신규 POST 확대, 중견 대리점 육성, 중소 유통망 성장 동력 강화- 수익성 개선 관리: 수익 개선 제품 판매 확대, 신규 시장 선점, 유통망 투자 효율성 개선- 미래 성장동력 구축: EV 신시장 공략, New BIZ 판매채널 확대, 이커머스 강화(2) 신차용시장 (OE: Original Equipment)- 양적 성장 Volume 확대: 신차 적기 개발공급, Catch Up 지속, 신규 Sourcing 확대- Portfolio 개선: C/M Portfolio 개선, 북미 Big 3 진입 및 성과 확보, Prem 공략 & EV 공급 확대- 수익성 개선: 수익성 규격 중점 공급 확대, Sourcing Guideline 강화, 공급단가 관리 및 인상 추진, 운영 효율성 강화(3) 수출 (Export) - 채널 경쟁력 강화: 신규 판매 채널 확대, 고인치 세그먼트 공략 강화, 지역별 판매 혁신 전략 추진- 수익성 중심 관리 운영: 가격 조정 기준 수립&적기 반영, 신제품 위주 운영&수익 구조 개선, 광고비 전략적 배분- Infra 정비 강화: 세일즈 인력 강화, KPI고도화, 수익성 기준 Capa 관리, 환율 Risk 관리
마. 주요 매출처
2024년 당사의 주요 매출처로는 기아, 벤츠, 아우디, 현대차 등이 있습니다.
바. 수
주상황

2024년말 현재 당사 재무제표에 중요한 영향을 미치는 장기공급계약 수주거래는 없습니다.

5. 위험관리 및 파생거래

가. 외환위험
미국 달러화와 유로화를 비롯하여 당사가 취급하고 있는 10개 외국 통화로부터 발생되는 환 위험을 주기적으로 적절한 위험 회피 수단 및 수준을 설정하여 왔습니다.당사의 위험 회피 전략은 주로 자산 부채의 Matching 및 결제 통화별 Leading과 Lagging을 통한 자연적 Hedge를 달성하는 데 중점을 두고 있으며, 필요할 경우에는 금융상품을 활용한 인위적 Hedge 또한 배제하고 있지 않습니다.
나. 금리위험
연결회사의 이자율 위험은 주로 변동금리부 차입금에 연관되어 있으며, 이와 관련된 이자비용은 이자율 위험에 노출되어 있습니다. 고정이자율이 적용되는 예금과 차입금의 경우, 이자율 변동에 따른 당기손익이나 자본에 미치는 영향은 없습니다.
다. 원재료 위험
천연고무와 석유화학제품 등 원자재 단가 변동은 당사 수익에 불확실성을 증대시키며 원자재 가격의 인상에 적절히 대응하지 못할 경우 이는 당사의 수익성을 악화시킬 수 있는 위험이 있습니다.
라. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황
-해당사항 없습니다.

6. 주요계약 및 연구개발활동

가. 경영상의 주요계약 등
보고기간말 현재 회사는 천연고무의 안정적 조달을 위해 여러 천연고무 공급업체들과 원재료 구매 계약을 체결하여 연단위로 매년 갱신하고 있습니다.
나. 연구개발활동 개요
1) 연구개발 담당조직당사는 자동차용 타이어를 제조/개발하는 회사로서 경기도 용인시 기흥구 지곡동에중앙연구소를 중심으로 제품 성능 평가와 양산화 적용을 위한 광주의 성능평가 센터KPC (KUMHO PERFORMENCE CENTER), 해외 시장 정보입수 및 현지 제품 개발 활동을 위한 미국 연구소 KATC (KUMHO AMERICA TECHNICAL CENTER)와 독일에 유럽 연구소 KETC (KUMHO EUROPE TECHNICAL CENTER), 중국연구소 KCTC (KUMHO CHINA TECHNICAL CENTER)를 잇는 글로벌 R&D 네트워크를 구축/운영하고 있습니다.(2) 연구개발비용

(단위: 백만원)

과 목
제22기
제21기
제20기

인 건 비
60,685
34,081
31,825

감가상각비
9,461
8,324
8,317

시험연구비
47,853
40,640
37,643

기 타 경 비
28,866
21,147
17,957

연구개발비용 계
146,864
104,192
95,741

회계처리
판매비와관리비
129,349
104,192
95,741

제조원가
17,515
-
-

정부보조금
253
389
210

연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100]
3.24%
2.58%
2.69%

다. 연구개발 실적
(1) 내부연구기관

연구과제
연구기간
연구실적

PCR/SUV Tire 개발

20.01
월

20.03
월

KH16, KH25, KU33, KL21, KH27, MH12, HS11
계열화 개발

20.04
월

20.06
월

HA32
신제품 개발TA93, TA91, HP71, KL33, ES33, PS71 SUV, KU27, KH27, KH16, MH12, MU12, KR26, HP71, KW27 계열화 개발

20.07
월

20.09
월

MU12, KU22, WS71, WP72, MH22, PS71 SUV
계열화 개발

20.10
월

20.12
월

HA32 SUV
신제품 개발MH15, MH22, MU12, KR26, HS51, ZU61 계열화 개발

21.01월
21.03월
TA51, Wi32, Wi51 신제품 개발ES01, HA32, MH15, HP21 계열화 개발

21.04월
21.06월
HS63, ZF31 계열화 개발

21.07월
21.09월
TA21, HS52 신제품 개발TA31 EV, MU12, KU39 계열화 개발

21.10월
21.12월
MW31, MW51, Wi51 신제품 개발PA22, PA41, TA71, KR21, HS63, TF91, WS71 계열화 개발

22.01월
22.03월
WP52, Wi32 신제품 개발TF91, TA91ev, HP71ev, WP72, WS71, KU39, MW31 계열화 개발

22.04월
22.06월
HP51, TA92 신제품 개발MW51, HA32, HP71, TA21, HS52, PS71 SUV, EH03, EU06, ES09 계열화 개발

22.07월
22.09월
TA51a 신제품 개발ES31, ES33, HS51, KL33, KU22, KU27, HS51suv, MH12, MU12, MU12suv,PS71ev, Wi61, WP72, WS71 계열화 개발

22.10월
22.12월
TA51a, WP52 신제품 개발ES31, HS52, PS71 suv, TA21, Wi32, Wi51, Wi61, WP72, WS51, WS61 계열화 개발

23.01월
23.03월
PS71 SUV, HA32, WP52, WS71, WP72 계열화 개발

23.04월
23.06월
ES31, HS52, MU12, PS71, PS71 EV, PS71 SUV, TA21, TA92, WS61 계열화 개발

23.07월
23.09월
HP27, HP71 EV, MT71, PS71 EV, PS71, PS71 SUV, TA51, TA91 EV, TA92, WP72, WS71 계열화 개발

23.10월
23.12월
AT52, ES31, HA32 HP27, HP71, HP71 EV, HS52, MU12, TA51a, TA91 EV, WP52 계열화 개발

24.01
월

24.03
월

PS72, VA91, VS73
신제품 개발AT52, HA32, KH17, KL21, KU26, MU11, PS31 EV, PS71 EV, TA21, TA92, WI32, WI32 SUV, WI51, WP52 계열화 개발

24.04
월

24.06
월

PS72, VS73, WP52 EV
신제품 개발ES01, HA32, HA32 SUV, HP21, HS52, MH22, PS71, TA21, TA51, TA92, WI32, WI32 SUV, WP52 계열화 개발

24.07
월

24.09
월

PS72, VA91, VP71, VX51
신제품 개발HA32, HP51, MW31, WP72, WS71 계열화 개발

24.10
월

24.12
월

PA71, PS72, VA91, VP71
신제품 개발AT41, PS71 SUV, TA92, WP72, WS71 계열화 개발

Racing Tire 개발
20.01월
20.03월
V730 신제품 개발

21.01월
21.03월
V730 계열화 개발

24.10
월

24.12
월

V730
계열화 개발

LTR Tire 개발

20.01
월

20.03
월

CW11
신제품 개발HT51, KL51, KC53, KC55, RS02 계열화 개발

20.04
월

20.06
월

KL21, KL51, KL61, MT71, HT55
계열화 개발

20.07
월

20.09
월

HT51
계열화 개발

20.10
월

20.12
월

MT71
계열화 개발

21.01월
21.03월
HT51, RS02, KC55 계열화 개발

21.04월
21.06월
CX11 신제품 개발KC53, KL61 계열화 개발

21.07월
21.09월
AT52 신제품 개발CW11, CW51, AT51 계열화 개발

21.10월
21.12월
CX11, AT52 신제품 개발AT51, KL51 계열화 개발

22.01월
22.03월
AT52 계열화 개발

22.04월
22.06월
CX11, CW11, KL71 계열화 개발

22.07월
22.09월
CX11, KL71, AT52 계열화 개발

22.10월
22.12월
AT52 계열화 개발

23.01월
23.03월
AT52 계열화 개발

23.07월
23.09월
KC55, CW51 계열화 개발

23.10월
23.12월
AT52, HT51 계열화 개발

24.01
월

24.03
월

AT52, KL51
계열화 개발

24.04
월

24.06
월

AT52, CX11
계열화 개발

24.10
월

24.12
월

HE21
신제품 개발AT41 계열화 개발

TBR Tire 개발

20.01
월

20.03
월

KRA60
개발

20.10
월

20.12
월

KRA21, KCD12, KMA12, KRS02, KLS23, KLD23, KLT23, KXS10
개발

21.01월
21.03월
KLD11e, KLD02e, KRA60, KXA10, KXD10 개발

21.04월
21.06월
KRD23, KLS21e, KXA11 개발

21.07월
21.09월
KXD10, KRA60, KRS55 개발

22.01월
22.03월
KXD10, KXA11, KRD50, KRS55 개발

22.04월
22.06월
KLS12, KRD23 개발

22.07월
22.09월
KRA53, KLT23, KLS23, KXD10, KXD10+ 개발

23.01월
23.03월
KXD10, KRS12, KCA03 계열화 개발

23.07월
23.09월
KXA17 신제품 개발KRA53, KXA11, KXD10+, KXS10 계열화 개발

23.10월
23.12월
KMA31, KMD51 계열화 개발

24.01
월

24.03
월

KCA31
신제품 개발KRT01, KWA01 계열화 개발

24.04
월

24.06
월

KLT23
계열화 개발

24.07
월

24.09
월

KRA14, KXA15
신제품 개발KCA03, KLD23, KMA12, KRA53, KRT03, KWA03 계열화 개발

24.10
월

24.12
월

KMD33
신제품 개발KRD23, KRT03 계열화 개발

(2) 외부위탁기관

연구과제
연구기간
연구기관
비고

Smart Tire PCR System 기술 개발 2단계
2020.12~2021.12
12개월
삼진
종료

차량 NVH 해석용 타이어 모델 제작 기술 개발
2021.09~2021.12
4개월
프라운호퍼(Fraunhofer)
종료

Smart Tire 고도 정보 센싱 시스템 마모 기능 개발
2022.02~2022.10
9개월
루트링크(Rootlink)
종료

노면 정보 인식 시스템 무선 전력 기술 개발
2022.03~2022.11
9개월
어반어소시에이츠(Urban Associates)
종료

고무 점탄성 물성을 반영한 회전저항 해석법 개발
2022.03~2022.12
10개월
성균관대학교
종료

Kumho sidewall Identity Renewal 연구
2023.05~2023.10
6개월
주식회사더블디
종료

생성형 AI 기반의 패턴 디자인 자동 생성 프로세스의 선행 연구
2023.09~2023.10
2개월
나니아랩스
종료

미래 모빌리티 타이어 디자인 연구
2024.05~2024.09
4개월
비케이아이디(BKID)
종료

7. 기타 참고사항

가. 업계의 현황
1) 산업의 특성(가) 자동차산업과 타이어산업의 연관성타이어 시장은 신차용 타이어(Original Equipment)와 교체용 타이어(Replacement Equipment)로 구분됩니다. 글로벌 타이어 시장 전체를 보면 약 25% 대 75%로 교체용 타이어 비중이 높습니다. 타이어 수요는 자동차 판매에 영향을 많이 받으나, 경기 민감도 측면에서 자동차 수요와 달리 OE판매가 감소하면 RE수요가 증가하기 때문에 경기 침체기에도 상대적으로 안정적인 매출을 유지하는 산업입니다.

(나) 자본/기술/노동집약적인 산업타이어산업은 공장 건설에 상당한 투자비와 오랜 기간이 소요되는 자본집약적인 산업으로 최근에 기술발전 및 자동화 설비 개발로 소규모 단위 공장건설이 가능해졌으나, 수익 창출을 위한 적정 생산능력 확보를 위해서는 여전히 상당한 투자비가 소요되는 산업입니다. 타이어산업은 운전자 안전과 직접 관련성이 있으므로 자동차의 조정 안정성, 제동력, 조향성 등의 기능을 충족시켜야 합니다. 최근에는 자동차 성능이 향상됨에 따라 안정성 및 승차감, 저소음 등이 더욱 요구되고, 소비자의 다양한 요구 수준을 만족시키기 위해 초광폭타이어, 런플랫타이어, 친환경타이어, 저연비타이어 등 첨단기술개발을 요구하는 산업입니다. 또한, 자동화 설비개발로 생산성이 향상되는 추세이나, 타이어산업은 고무를 가공하는 제품 특성상 전체 공정을 자동화하는 것은 한계가 있어 많은 인력을 필요로 하는 노동집약적인 산업입니다.2) 자원조달의 특성

타이어 주요 원재료는 천연고무, 합성고무, 타이어코드지, 카본블랙 등 각종 고무 배합제 및 와이어 등으로 구성됩니다. 제품 매출원가의 약 50% 이상을 차지하는 원재료의 가격변동은 수급(고무나무 작황 및 합성고무 업체의 공급능력) 변동 및 환율, 유가, 경제상황 등에 의해 영향을 받습니다. 천연고무는 싱가포르 선물시장(SICOM) 가격 기준으로 도입한 장기계약 방식으로 구매하고 있으며, 합성고무, 카본블랙, 코드지 및 기타 원부재료 등은 대부분 국내업체에서 안정적으로 조달하고 있습니다.

3) 타이어 산업의 성장성

타이어 산업 전문기관인 LMC(London Management Consulting)에서 분석한 글로벌 타이어시장 전망에 따르면 평균 성장율(CAGR)은 약 2.5%로 예상되며, 중국과 인도를 중심으로 한 신흥시장이 고성장의 견인차 역할을 할 것으로 보입니다. 또한 북미, 유럽 등 기존 성숙시장도 꾸준한 성장세를 유지할 것으로 전망됩니다.

나. 회사의 현황

(1) 생산 부문

구분

공장명칭

소재지

한국

광주공장

광주광역시 광산구 어등대로 658

곡성공장

전라남도 곡성군 입면 금호길 85-63

평택공장

경기도 평택시 포승읍 평택항로156번길 87

중국

남경공장

8 Chunyu Road Nanjing Pukou Economic DevelopmentZone, Nanjing, Jiangsu, China

천진공장

NO. 333 Zhongnan, 2st. Teda, Tianjin, China

장춘공장

NO. 677 Jinhu Road, Changchun, China

베트남

베트남공장

Gcn, My Phuoc3, Industrial Park, Ben Cat Dist.,Binh Duong Province, Vietnam

미국
조지아공장
3051 Kumho Parkway, Macon, GA 31216, U.S.A.

연구소

중앙연구소(용인,KRDC), 성능평가센터(광주),KATC(미국), KETC(독일), KCTC(중국)

(2) 판매 부문(가) 사무소/지점 현황

구 분

소 재 지

서울사무소
서울특별시 종로구 새문안로 68

국내지점 16개
서울특별시 노원구 동일로 1021 외 15개 지점

해외법인 11개
미국, 캐나다, 멕시코, 독일, 영국, 프랑스, 호주, 일본, 중국, 이집트, 카자흐스탄

해외지사 및 사무소 13개
파나마, 상파울루, 두바이, 제다, 방콕, 이스탄불, 밀라노, 마드리드, 모스크바, 바르샤바, 비엔나, 스톡홀름, 호치민

(나) 판매현황

글로벌 무역갈등 심화에 따른 경기 및 환율 변동성 확대, 미국의 보호무역주의 확산 등 판매 환경 변화에 능동적으로 대응하여 판매량을 증대할 수 있도록 판매 체계 재정비를 실시해 나가고 있습니다.각 지역, 국가별 특수성을 감안하여 제품운영 전략, 가격 정책, 광고 전략을 상시 검토하여 시장별 판매 전략을 수립, 전개하고 있습니다.(다) 시장점유율(국내)당사의 자체 시장 조사결과에 의하면 최근 3개년 시장점유율은 교체용 시장(RE) 및 신차용 시장(OE) 모두 금호타이어, 한국타이어 및 넥센타이어가 전체 타이어 시장의 약 90% 수준으로 점유하고 있습니다.(3) 조직도

조직도_2024년

(4) 종속기업 사업내용

회사명
소재지
결산일
업종
지분율(%)

당기말
전기말

Kumho Tire U.S.A.(Kumho Tire Georgia Holding,Kumho Tire Georgia 포함)
미국
12월 31일
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tyre U.K.
영국
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Europe
독일
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Japan
일본
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Canada
캐나다
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tyre Australia
호주
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire H.K.
홍콩
"
중국ㆍ베트남법인 지주회사
100
100

Nanjing Kumho Tire(*1)
중국
"
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tire Tianjin(*1)
중국
"
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tire Changchun(*1)
중국
"
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tire China(*2)
중국
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Vietnam(*1)
베트남
"
타이어 제조 및 판매
57.6
57.6

Kumho Tire France
프랑스
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Mexico
멕시코
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Egypt(*3)
이집트
"
마케팅 서비스
100
100

Kumho Tire Kazakhstan(*4)
카자흐스탄
"
타이어 판매
100
-

(*1) Kumho Tire H.K.이 지분을 보유하고 있습니다.

(*2) Kumho Tire H.K.과 Nanjing Kumho Tire가 각각 99.0%와 1.0%의 지분을 보유하고 있습니다.

(*3) Kumho Tire Egypt는 전기 중 신규 설립되었습니다. 지배기업과 Kumho Tyre Australia가 각각 99.0%와 1.0%의 지분을 보유하고 있습니다.

(*4) Kumho Tire Kazakhstan은 당기 중 신규 설립되었습니다.

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

가. 요약 연결재무정보
(단위 : 백만원)

구 분
제22기
제21기
제20기

2024년 12월말
2023년 12월말
2022년 12월말

유동자산
2,335,001
2,002,203
1,764,940

- 당좌자산
1,365,800
1,280,487
950,264

- 재고자산
969,200
721,716
814,676

매각예정비유동자산
-
-
13,474

비유동자산
3,027,836
2,828,778
2,916,571

- 투자자산
165,221
114,169
119,376

- 유형자산
2,653,316
2,474,493
2,531,313

- 무형자산
5,788
5,302
4,974

- 투자부동산
6,107
6,133
6,158

- 기타비유동자산
197,404
228,682
254,750

자산 총계
5,362,837
4,830,981
4,694,985

- 유동부채
2,258,019
1,886,332
2,342,836

- 비유동부채
1,199,996
1,545,592
1,107,594

부채 총계
3,458,015
3,431,924
3,450,430

지배지분
1,720,558
1,264,367
1,126,117

- 자본금
1,436,301
1,436,301
1,436,301

- 자본잉여금
224,985
224,985
224,985

- 기타자본
(19,538)
(19,538)
(19,538)

- 기타포괄손익누계액
265,848
99,024
98,710

- 이익잉여금(결손금)
(187,039)
(476,406)
(614,341)

비지배지분
184,264
134,690
118,438

자본 총계
1,904,822
1,399,057
1,244,555

종속ㆍ관계ㆍ공동기업투자주식의 평가 방법
원가법
원가법
원가법

(2024.01.01 ~2024.12.31)
(2023.01.01 ~2023.12.31)
(2022.01.01 ~2022.12.31)

매출액
4,532,178
4,041,412
3,559,158

영업이익
588,592
411,010
23,136

경상이익(손실)
433,277
227,131
(84,044)

당기순이익(손실)
351,618
171,848
(77,470)

법인세효과차감후 기타포괄손익
154,147
(22,590)
40,457

총포괄이익(손실)
505,765
149,259
(37,012)

당기순이익(손실)의 귀속
351,618
171,848
(77,470)

- 지배기업의 소유주지분
324,874
157,774
(78,974)

- 비지배지분
26,744
14,075
1,505

총포괄손실의 귀속
505,765
149,259
(37,012)

- 지배기업의 소유주지분
456,191
133,006
(46,888)

- 비지배지분
49,574
16,252
9,875

기본 및 희석 주당순이익(원)
1,131
549
(275)

연결에 포함된 회사수
16
15
14

나. 요약 별도재무정보
(단위 : 백만원)

구 분
제22기
제21기
제20기

2024년 12월말
2023년 12월말
2022년 12월말

유동자산
1,670,254
1,271,586
1,199,875

- 당좌자산
1,363,861
1,028,978
919,805

- 재고자산
306,393
242,608
280,070

비유동자산
1,958,335
1,570,967
1,501,435

- 투자자산
923,360
497,407
371,914

- 유형자산
915,955
894,968
923,076

- 무형자산
3,351
2,926
2,709

- 투자부동산
6,107
6,133
6,158

- 기타비유동자산
109,562
169,533
197,578

자산 총계
3,628,58
2,842,552
2,701,310

- 유동부채
1,647,379
1,251,483
1,682,255

- 비유동부채
813,132
850,092
475,601

부채 총계
2,460,511
2,101,576
2,157,856

- 자본금
1,436,301
1,436,301
1,436,301

- 자본잉여금
220,533
220,533
220,533

- 기타자본
-16,618
(16,618)
(16,618)

- 이익잉여금(손실금)
-472,138
(899,240)
(1,096,762)

자본 총계
1,168,079
740,977
543,454

종속ㆍ관계ㆍ공동기업투자주식의 평가 방법
원가법
원가법
원가법

(2024.01.01 ~2024.12.31)
(2023.01.01 ~2023.12.31)
(2022.01.01 ~2022.12.31)

매출액
3,608,474
3,018,445
2,834,274

영업이익
494,262
222,690
4,448

경상이익(손실)
545,371
257,462
(149,652)

당기순이익(손실)
462,609
222,603
(149,489)

당기총포괄이익
427,102
197,522
(121,586)

2. 연결재무제표

2-1. 연결 재무상태표

연결 재무상태표

제 22 기 2024.12.31 현재

제 21 기 2023.12.31 현재

제 20 기 2022.12.31 현재

(단위 : 원)

제 22 기

제 21 기

제 20 기

자산

유동자산

2,335,000,622,135

2,002,202,864,697

1,764,940,163,323

현금및현금성자산 (주4,8)

207,805,561,536

258,508,607,099

173,210,443,269

단기금융상품 (주4,8)

17,715,886,284

78,256,905,811

42,025,952,961

당기손익-공정가치측정금융자산

0

0

2,044,918,650

매출채권 (주4,6,31,32)

1,062,664,602,867

806,693,676,467

638,095,861,937

대여금및기타수취채권 (주4,6,31,32)

20,827,914,409

88,535,446,385

31,508,740,645

재고자산 (주9,10,16)

969,200,456,066

721,715,865,667

814,675,897,932

단기금융리스채권 (주11)

237,483,826

153,010,171

292,175,865

기타유동자산 (주14)

56,548,717,147

48,339,353,097

63,086,172,064

매각예정 또는 소유주에 대한 분배예정으로 분류된 비유동자산이나 처분자산집단

0

0

13,474,286,529

비유동자산

3,027,836,154,528

2,828,778,392,693

2,916,570,953,632

장기금융상품 (주4,8)

1,554,622,358

528,915,937

505,273,030

당기손익-공정가치측정금융자산 (주4,5)

2,158,011,887

2,103,183,604

3,446,731,808

장기대여금및기타수취채권 (주4,6)

8,923,518,169

27,404,220,088

38,882,545,974

유형자산 (주10,16)

2,653,315,532,288

2,474,493,257,302

2,531,313,074,119

사용권자산 (주11)

152,133,814,486

83,853,617,080

76,318,443,495

무형자산 (주12)

5,788,045,774

5,301,531,508

4,973,953,256

투자부동산 (주13)

6,107,433,297

6,132,670,148

6,157,906,998

장기금융리스채권

450,798,645

278,881,830

222,975,866

이연법인세자산 (주27)

196,818,624,854

227,535,773,154

254,029,357,753

기타비유동자산 (주14)

585,752,770

1,146,342,042

720,691,333

자산총계

5,362,836,776,663

4,830,981,257,390

4,694,985,403,484

부채

유동부채

2,258,019,237,755

1,886,332,067,676

2,342,835,848,721

매입채무 (주4,15,31)

406,366,960,640

369,738,079,386

281,128,125,975

단기차입금 (주4,16)

1,050,741,246,510

804,887,786,003

956,816,603,578

유동성장기차입금 (주4,16)

97,994,263,443

124,268,148,612

533,737,872,070

유동기타지급채무 (주4,15,31)

605,652,380,208

499,826,933,644

390,648,728,563

판매보증충당부채 (주20)

8,772,940,642

8,227,487,660

8,298,911,889

유동리스부채 (주32)

28,954,402,085

20,707,992,127

21,102,051,358

소송충당부채 (주20,30)

0

5,479,222

65,024,770,210

당기법인세부채 (주27)

12,455,982,780

6,374,016,218

1,183,951,596

기타유동부채 (주17,22)

47,081,061,447

52,296,144,804

84,894,833,482

비유동부채

1,199,995,525,161

1,545,592,191,123

1,107,593,943,488

장기차입금 (주4,16)

783,437,917,857

1,256,678,519,620

860,809,623,398

순확정급여부채 (주19)

166,889,441,427

152,954,866,064

148,677,930,716

장기종업원급여부채 (주19)

116,664,823,466

68,809,424,977

46,422,856,154

비유동기타지급채무 (주4,15)

3,377,770,000

4,339,109,620

4,228,782,000

판매보증충당부채 (주20)

8,661,291,760

8,243,857,438

8,529,564,842

비유동리스부채 (주32)

98,281,986,986

37,769,412,637

28,842,281,005

소송충당부채 (주20,30)

16,123,423,869

15,876,271,928

9,015,473,759

복구충당부채 (주20)

532,368,217

597,646,140

570,109,835

기타비유동부채 (주17)

6,026,501,579

323,082,699

497,321,779

부채총계

3,458,014,762,916

3,431,924,258,799

3,450,429,792,209

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본

1,720,557,575,377

1,264,366,995,333

1,126,117,850,623

자본금 (주1,21)

1,436,301,435,000

1,436,301,435,000

1,436,301,435,000

자본잉여금 (주21)

224,985,390,523

224,985,390,523

224,985,390,523

기타자본 (주21)

(19,538,444,447)

(19,538,444,447)

(19,538,444,447)

기타포괄손익누계액 (주21)

265,848,428,732

99,024,224,855

98,710,326,639

결손금

(187,039,234,431)

(476,405,610,598)

(614,340,857,092)

비지배지분

184,264,438,370

134,690,003,258

118,437,760,652

자본총계

1,904,822,013,747

1,399,056,998,591

1,244,555,611,275

자본과부채총계

5,362,836,776,663

4,830,981,257,390

4,694,985,403,484

2-2. 연결 포괄손익계산서

연결 포괄손익계산서

제 22 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지

제 21 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지

제 20 기 2022.01.01 부터 2022.12.31 까지

(단위 : 원)

제 22 기

제 21 기

제 20 기

매출액 (주7,22,32)

4,532,177,923,979

4,041,412,157,685

3,559,158,461,842

매출원가 (주23,32)

(3,149,928,478,291)

(2,931,341,194,069)

(2,954,773,583,032)

매출총이익

1,382,249,445,688

1,110,070,963,616

604,384,878,810

판매비와관리비 (주23,24)

(793,657,733,828)

(699,060,465,126)

(581,249,208,293)

영업이익

588,591,711,860

411,010,498,490

23,135,670,517

영업외손익

(155,314,575,040)

(183,879,929,346)

(107,179,379,487)

기타수익 (주4,25)

163,022,132,968

134,750,153,607

194,650,343,176

기타비용 (주4,25)

(180,759,561,185)

(142,627,013,562)

(169,138,806,508)

금융수익 (주4,26)

25,517,243,610

9,549,910,298

19,105,646,269

금융원가 (주4,26)

(163,094,390,433)

(185,552,979,689)

(151,796,562,424)

법인세비용차감전순이익

433,277,136,820

227,130,569,144

(84,043,708,970)

법인세비용 (주27)

(81,659,177,299)

(55,282,099,410)

6,573,992,846

당기순이익(손실)

351,617,959,521

171,848,469,734

(77,469,716,124)

기타포괄손익

154,147,055,635

(22,589,785,978)

40,457,459,009

당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)

189,654,198,579

2,491,560,842

12,554,723,886

해외사업장환산외환차이 (주21)

189,654,198,579

2,491,560,842

12,554,723,886

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목

(35,507,142,944)

(25,081,346,820)

27,902,735,123

확정급여제도의재측정요소 (주19)

(35,507,142,944)

(25,081,346,820)

27,902,735,123

총포괄이익

505,765,015,156

149,258,683,756

(37,012,257,115)

당기순이익(손실)의 귀속

지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실)

324,873,519,111

157,773,889,754

(78,974,358,684)

비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실)

26,744,440,410

14,074,579,980

1,504,642,560

포괄손익의 귀속

포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분

456,190,580,044

133,006,441,150

(46,887,623,672)

포괄손익, 비지배지분

49,574,435,112

16,252,242,606

9,875,366,557

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)

1,131.0

549.0

(275.0)

희석주당이익(손실) (단위 : 원)

1,131.0

549.0

(275.0)

2-3. 연결 자본변동표

연결 자본변동표

제 22 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지

제 21 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지

제 20 기 2022.01.01 부터 2022.12.31 까지

(단위 : 원)

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분

비지배지분

자본 합계

자본금

자본잉여금

기타자본구성요소

기타포괄손익누계액

이익잉여금

지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분 합계

2022.01.01 (기초자본)

1,436,301,435,000

224,985,390,523

(19,538,444,447)

94,526,326,750

(563,269,233,531)

1,173,005,474,295

108,562,394,095

1,281,567,868,390

당기순이익(손실)

(78,974,358,684)

(78,974,358,684)

1,504,642,560

(77,469,716,124)

기타포괄손익

0

0

0

4,183,999,889

27,902,735,123

32,086,735,012

8,370,723,997

40,457,459,009

확정급여제도의재측정요소

27,902,735,123

27,902,735,123

27,902,735,123

해외사업장환산외환차이

4,183,999,889

4,183,999,889

8,370,723,997

12,554,723,886

총포괄이익

4,183,999,889

(51,071,623,561)

(46,887,623,672)

9,875,366,557

(37,012,257,115)

기타변동에 따른 증가(감소), 자본

2022.12.31 (기말자본)

1,436,301,435,000

224,985,390,523

(19,538,444,447)

98,710,326,639

(614,340,857,092)

1,126,117,850,623

118,437,760,652

1,244,555,611,275

2023.01.01 (기초자본)

1,436,301,435,000

224,985,390,523

(19,538,444,447)

98,710,326,639

(614,340,857,092)

1,126,117,850,623

118,437,760,652

1,244,555,611,275

당기순이익(손실)

0

0

0

0

157,773,889,754

157,773,889,754

14,074,579,980

171,848,469,734

기타포괄손익

0

0

0

313,898,216

(25,081,346,820)

(24,767,448,604)

2,177,662,626

(22,589,785,978)

확정급여제도의재측정요소

0

0

0

(25,081,346,820)

(25,081,346,820)

(25,081,346,820)

해외사업장환산외환차이

0

0

0

313,898,216

0

313,898,216

2,177,662,626

2,491,560,842

총포괄이익

0

0

0

313,898,216

132,692,542,934

133,006,441,150

16,252,242,606

149,258,683,756

기타변동에 따른 증가(감소), 자본

5,242,703,560

5,242,703,560

5,242,703,560

2023.12.31 (기말자본)

1,436,301,435,000

224,985,390,523

(19,538,444,447)

99,024,224,855

(476,405,610,598)

1,264,366,995,333

134,690,003,258

1,399,056,998,591

2024.01.01 (기초자본)

1,436,301,435,000

224,985,390,523

(19,538,444,447)

99,024,224,855

(476,405,610,598)

1,264,366,995,333

134,690,003,258

1,399,056,998,591

당기순이익(손실)

0

0

0

0

324,873,519,111

324,873,519,111

26,744,440,410

351,617,959,521

기타포괄손익

0

0

0

166,824,203,877

(35,507,142,944)

131,317,060,933

22,829,994,702

154,147,055,635

확정급여제도의재측정요소

0

0

0

0

(35,507,142,944)

(35,507,142,944)

0

(35,507,142,944)

해외사업장환산외환차이

0

0

0

166,824,203,877

0

166,824,203,877

22,829,994,702

189,654,198,579

총포괄이익

0

0

0

166,824,203,877

289,366,376,167

456,190,580,044

49,574,435,112

505,765,015,156

기타변동에 따른 증가(감소), 자본

2024.12.31 (기말자본)

1,436,301,435,000

224,985,390,523

(19,538,444,447)

265,848,428,732

(187,039,234,431)

1,720,557,575,377

184,264,438,370

1,904,822,013,747

2-4. 연결 현금흐름표

연결 현금흐름표

제 22 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지

제 21 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지

제 20 기 2022.01.01 부터 2022.12.31 까지

(단위 : 원)

제 22 기

제 21 기

제 20 기

영업활동현금흐름

519,916,196,680

505,161,120,982

(180,048,994,405)

영업으로부터 창출된 현금

665,267,925,693

662,723,672,686

(78,456,880,116)

당기순이익(손실)

351,617,959,521

171,848,469,734

(77,469,716,124)

조정 (주29)

651,163,404,110

595,083,927,415

368,606,586,571

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동 (주29)

(337,513,437,938)

(104,208,724,463)

(369,593,750,563)

이자의 수취

16,376,357,851

4,512,714,180

4,503,564,619

이자의 지급

(134,735,735,223)

(148,090,477,448)

(91,378,651,526)

법인세의 납부

(26,992,351,641)

(13,984,788,436)

(14,717,027,382)

투자활동현금흐름

(157,673,845,000)

(200,950,961,436)

(332,369,154,001)

투자활동으로부터의 현금유입

94,417,594,072

39,739,411,525

85,403,760,835

유형자산의 처분

5,967,287,282

4,179,849,332

27,400,431,400

장ㆍ단기금융상품의 감소

65,184,391,887

6,207,296,630

32,527,792,019

장ㆍ단기대여금및기타수취채권의 감소

16,037,914,903

29,352,265,563

25,475,537,416

정부보조금의 수취

7,228,000,000

0

0

투자활동으로부터의 현금유출

(252,091,439,072)

(240,690,372,961)

(417,772,914,836)

유형자산의 취득

247,500,778,597

192,117,672,603

373,200,262,860

무형자산의 취득

889,515,156

726,816,476

482,595,792

장ㆍ단기금융상품의 증가

958,782,500

43,193,354,305

29,190,873,168

장ㆍ단기대여금및기타수취채권의 증가

2,742,362,819

4,652,529,577

12,899,183,016

당기손익인식금융자산의 취득

0

0

2,000,000,000

재무활동현금흐름 (주29)

(428,804,172,320)

(221,851,211,368)

375,718,538,743

재무활동으로부터의 현금유입

2,129,570,031,417

2,305,300,869,325

2,032,416,586,479

단기차입금의 증가

2,079,750,239,017

2,031,365,729,325

2,024,753,786,479

장기차입금의 증가

49,819,792,400

273,935,140,000

7,662,800,000

재무활동으로부터의 현금유출

(2,558,374,203,737)

(2,527,152,080,693)

(1,656,698,047,736)

단기차입금의 상환

1,902,497,166,955

2,237,848,948,228

1,510,125,562,644

유동차입금의 상환

104,041,652,226

209,623,418,968

40,018,093,852

장기차입금의 상환

522,285,742,971

51,176,655,367

81,800,000,000

리스부채의 상환

29,549,641,585

28,503,058,130

24,754,391,240

현금의 증가(감소)

(66,561,820,640)

82,358,948,178

(136,699,609,663)

기초현금및현금성자산

258,508,607,099

173,210,443,269

300,956,520,520

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과

15,858,775,077

2,939,215,652

8,953,532,412

기말현금및현금성자산

207,805,561,536

258,508,607,099

173,210,443,269

3. 연결재무제표 주석

1. 일반 사항 (연결)

1. 일반사항

금호타이어 주식회사(이하 "지배기업")는 국내외에 종속기업(이하 지배기업과 종속기업을 합하여 "연결회사")을 보유하고 있는 회사로서 일반사항은 아래와 같습니다.

1.1 지배기업의 개요

지배기업은 2003년 6월 30일 타이어 제조 및 판매업을 영위하기 위하여 금호산업 (주)의 타이어 사업부 자산ㆍ부채의 현물출자 및 영업양수도를 통하여 설립되었습니다.

지배기업은 당기말 현재 광주광역시에 본사를 두고, 광주광역시와 곡성군 등지에 공장을 보유하고 있습니다. 또한, 지배기업은 미국 등에 해외현지법인을 두고 있으며 경기도 용인시 등에 연구소를 운영하고 있습니다.
지배기업은 2005년 2월에 주식을 한국거래소 유가증권시장에 상장하였습니다.

기말 현재 지배기업의 수권주식수는 400,000천주(액면 5,000원)이고 발행한 주식은 287,260,287주이며, 자본금은 1,436,301백만원입니다.

(단위: 주)

구 분
소유주식수
지분율

Xingwei Korea Co., Ltd.
129,267,129
45.00%

한국산업은행
21,339,320
7.43%

(주)우리은행
11,357,561
3.95%

기타
125,296,277
43.62%

합 계
287,260,287
100.00%

1.2 종속기업 현황

1) 보고기간종료일 현재 연결재무제표 작성대상에 포함되는 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

회사명
소재지
결산일
업종
지분율(%)

당기말
전기말

Kumho Tire U.S.A.(Kumho Tire Georgia Holding,Kumho Tire Georgia 포함)
미국
12월 31일
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tyre U.K.
영국
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Europe
독일
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Japan
일본
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Canada
캐나다
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tyre Australia
호주
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire H.K.
홍콩
"
중국ㆍ베트남법인 지주회사
100
100

Nanjing Kumho Tire(*1)
중국
"
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tire Tianjin(*1)
중국
"
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tire Changchun(*1)
중국
"
타이어 제조 및 판매
100
100

Kumho Tire China(*2)
중국
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Vietnam(*1)
베트남
"
타이어 제조 및 판매
57.6
57.6

Kumho Tire France
프랑스
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Mexico
멕시코
"
타이어 판매
100
100

Kumho Tire Egypt(*3)
이집트
"
마케팅 서비스
100
100

Kumho Tire Kazakhstan(*4)
카자흐스탄
"
타이어 판매
100
-

(*1) Kumho Tire H.K.이 지분을 보유하고 있습니다.

(*2) Kumho Tire H.K.과 Nanjing Kumho Tire가 각각 99.0%와 1.0%의 지분을 보유하고 있습니다.

(*3) Kumho Tire Egypt는 전기 중 신규 설립되었습니다. 지배기업과 Kumho Tyre Australia가 각각 99.0%와 1.0%의 지분을 보유하고 있습니다.

(*4) Kumho Tire Kazakhstan은 당기 중 신규 설립되었습니다.

2) 종속기업의 재무현황은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

회사명
자산
부채
자본
매출액
당기순이익

Kumho Tire U.S.A.(Kumho Tire Georgia Holding,Kumho Tire Georgia 포함)
1,267,284
642,700
624,584
1,337,174
19,227

Kumho Tyre U.K.
65,701
61,483
4,218
99,710
1,732

Kumho Tire Europe
354,408
316,834
37,575
710,087
4,840

Kumho Tire Japan
8,011
5,766
2,245
22,268
348

Kumho Tire Canada
50,079
45,688
4,390
74,748
928

Kumho Tyre Australia
109,041
81,325
27,717
180,889
2,589

Kumho Tire H.K.
1,770,273
5,883
1,764,389
-
(6,342)

Nanjing Kumho Tire
620,522
301,047
319,475
239,403
8,766

Kumho Tire Tianjin
589,197
266,609
322,588
325,299
3,844

Kumho Tire Changchun
276,902
136,034
140,868
137,547
6,582

Kumho Tire China
171,735
231,111
(59,377)
360,895
32,052

Kumho Tire Vietnam
817,416
355,845
461,571
565,161
51,546

Kumho Tire France
189,164
177,309
11,855
305,678
3,333

Kumho Tire Mexico
27,111
29,078
(1,967)
76,985
608

Kumho Tire Egypt
97
-
97
605
15

Kumho Tire Kazakhstan
294
-
294
-
14

<전기>
(단위: 백만원)

회사명
자산
부채
자본
매출액
당기순이익

Kumho Tire U.S.A.(Kumho Tire Georgia Holding,Kumho Tire Georgia 포함)
1,117,201
758,373
358,828
1,193,746
81,384

Kumho Tyre U.K.
47,765
45,716
2,049
76,008
1,594

Kumho Tire Europe
245,675
215,546
30,129
573,984
3,649

Kumho Tire Japan
6,536
4,710
1,826
17,900
184

Kumho Tire Canada
28,748
25,476
3,272
65,983
900

Kumho Tyre Australia
94,958
70,788
24,170
148,796
2,135

Kumho Tire H.K.
1,622,525
128,198
1,494,327
-
12,870

Nanjing Kumho Tire
540,362
261,632
278,730
209,485
6,994

Kumho Tire Tianjin
551,694
265,755
285,939
275,939
(2,629)

Kumho Tire Changchun
244,249
123,888
120,361
125,167
3,532

Kumho Tire China
145,372
229,542
(84,170)
289,650
5,026

Kumho Tire Vietnam
723,265
367,074
356,191
487,261
58,512

Kumho Tire France
125,903
118,105
7,798
259,005
3,570

Kumho Tire Mexico
21,745
24,485
(2,740)
64,092
1,113

Kumho Tire Egypt
71
-
71
169
7

1.3 비지배지분이 중요한 종속기업

1) 종속기업에 대한 비지배지분이 보고기업에 중요한 종속기업 현황은 다음과 같습니다.

회사명
비지배지분율

당기말
전기말

Kumho Tire Vietnam
42.40%
42.40%

(단위: 백만원)

구분
당기
전기

보고기간 말 종속기업의 누적 비지배지분
184,264
134,690

보고기간 동안에 종속기업의 비지배지분에 배분된 당기순이익
26,744
14,075

2) 해당 종속기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다.

<요약손익계산서>

(단위: 백만원)

구분
당기
전기

매출액
565,161
487,261

매출원가
(475,824)
(383,945)

판관비
(20,840)
(24,317)

세전순이익
59,177
68,758

법인세비용
(7,630)
(10,246)

당기순이익
51,547
58,512

총포괄손익
51,547
58,512

비지배지분 귀속
26,744
14,075

<요약재무상태표>

(단위: 백만원)

구분
당기말
전기말

유동자산
278,429
250,787

비유동자산
538,987
472,478

유동부채
274,256
225,319

비유동부채
81,589
141,754

순자산
461,571
356,192

지배기업 소유주 귀속분
277,307
221,502

비지배지분 귀속
184,264
134,690

<요약현금흐름표>

(단위: 백만원)

구분
당기
전기

영업활동
65,996
5,909

투자활동
(48,953)
(78,168)

재무활동
(43,636)
68,824

현금 및 현금성자산의 순증감
(26,593)
(3,435)

2. 중요한 회계정책 (연결)

2. 중요한 회계정책

다음은 연결재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 연결재무제표 작성기준

(1) 회계기준

연결회사의 연결재무제표는 '주식회사 등의 외부감사에 관한 법률'에 따라 제정된 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다.

한국채택국제회계기준은 연결재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 필요한 부분이나 중요한 가정 및 추정이 필요한 부분은 주석 3에서 설명하고 있습니다.

(2) 측정기준

연결회사의 연결재무제표는 아래에서 열거하고 있는 연결재무상태표의 주요 항목을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다. 역사적원가는 일반적으로 자산을 취득하기 위하여 지급한 대가의 공정가치로 측정하고 있습니다.

- 당기손익-공정가치 측정 금융자산

- 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 확정급여부채

공정가치는 가격이 직접 관측가능한지 아니면 가치평가기법을 사용하여 추정하는지의 여부에 관계없이 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격입니다. 자산이나 부채의 공정가치를 추정함에 있어 연결회사는 시장참여자가 측정일에 자산이나 부채의 가격을 결정할 때 고려하는 자산이나 부채의 특성을 고려합니다.

기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'의 적용범위에 포함되는 주식기준보상 거래, 기업회계기준서 제1116호 '리스'의 적용범위에 포함되는 리스거래, 기업회계기준서 제1002호 '재고자산'의 순실현가능가치 및 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'의 사용가치와 같이 공정가치와 일부 유사하나 공정가치가 아닌 측정치를 제외하고는 측정 또는 공시목적상 공정가치는 상기에서 설명한 원칙에 따라 결정됩니다.

경영진은 연결재무제표를 승인하는 시점에 연결회사가 예측가능한 미래기간 동안 계속기업으로서 존속할 수 있는 충분한 자원을 보유한다는 합리적인 기대를 가지고 있습니다. 따라서 경영진은 계속기업을 전제로 연결재무제표를 작성하였습니다.

2.1.1 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기업회계기준서

연결회사는 2024년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도에 시행되는 기준서와 개정사항을 최초 적용하였습니다. 연결회사는 공표되었으나 시행되지 않은 기준서, 해석서, 개정사항을 조기적용한 바 없습니다.

(1) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시'(개정) - 부채의 유동/비유동 분류

기업회계기준서 제1001호 문단 69~76에 대한 개정사항은 부채의 유동ㆍ비유동 분류에 대한 다음의 요구사항을 명확히 합니다.

ㆍ결제를 연기할 수 있는 권리의 의미

ㆍ연기할 수 있는 권리가 보고기간말 현재 존재

ㆍ기업이 연기할 수 있는 권리의 행사 가능성은 유동성 분류에 영향을 미치지 않음

ㆍ전환부채의 내재파생상품 자체가 지분상품일 경우에만 부채의 조건이 유동성 분류에 영향을 미치지 않음

또한, 기업이 차입약정으로 인해 발생한 부채를 비유동부채로 분류하고, 결제를 연기할 수 있는 권리가 보고기간 후 12개월 이내에 약정사항을 준수하는지 여부에 좌우될 때, 관련 정보 공시 요구사항이 도입되었습니다.

이 개정사항이 연결회사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

(2) 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 제1107호 '금융상품:공시'(개정) - 공급자금융약정

공급자금융약정의 특징을 기술하고 그러한 약정에 대한 추가 공시를 요구하는 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 제1107호 '금융상품: 공시'가 개정되었습니다. 이 개정사항은 공급자금융약정이 기업의 부채와 현금흐름 및 유동성위험에 미치는 영향을 재무제표 이용자가 이해할 수 있도록 도움을 주기 위한 것입니다.

(3) 기업회계기준서 제1116호 '리스'(개정) - 판매후리스에서 발생하는 리스부채

기업회계기준서 제1116호 '리스' 개정사항은 판매자-리스이용자가 판매후리스 거래에서 생기는 리스부채 측정시, 계속 보유하는 사용권에 대해서는 어떠한 차손익 금액도 인식하지 않는다는 요구사항을 명확히 하였습니다.

이 개정사항이 연결회사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

2.1.2 연결회사가 적용하지 않은 한국채택국제회계기준 및 해석서

제정ㆍ공표되었으나 아직 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 한국채택국제회계기준의 내역은 다음과 같습니다.

(1) 기업회계기준서 제1021호 '환율변동효과', 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택'(개정) - 교환가능성 결여

다른 통화와의 교환가능성을 평가하고 교환가능성 결여시 현물환율을 추정하도록 하며 그러한 영향에 대한 추가 공시를 요구하는 기업회계기준서 제1021호 '환율변동효과', 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택'이 개정되었습니다.

이 개정사항은 다른 통화와의 교환가능성 결여로 기업이 노출되는 위험 및 영향을 재무제표이용자가 이해할 수 있도록 도움을 주기 위한 것입니다.

이 개정사항은 2025년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기적용이 허용됩니다.

이 개정사항은 연결회사의 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 예상됩니다.

(2) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'과 제1107호 '금융상품: 공시'(개정) - 금융상품 분류와 측정

동 개정사항은 전자지급시스템을 사용하여 금융부채를 결제할 때의 금융부채의 결제일 전 이행과 관련된 조건, 계약상 현금흐름이 기본대여계약과 일관되는지 평가할 때고려해야 할 이자 및 우발사건 특성, 비소구 특성을 가진 금융자산, 계약상 연계된 금융상품의 특성을 명확히 합니다. 그리고 기타포괄손익-공정가치로 지정된 지분상품에 대한 투자와 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경할 수 있는 계약조건에 대한 추가적인 공시 요구사항을 포함합니다. 동 개정사항은 2026년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도의 개시일 이후 소급적으로 적용되며 조기적용이 허용됩니다.

(3) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' - 리스부채의 제거 회계처리 및 거래가격의정의

동 개정사항은 리스부채 제거시 발생하는 차손익을 당기손익으로 인식해야 함을 명확히 하였습니다. 또한 거래가격의 정의를 기업회계기준서 제1115호와 일관되도록 개정하였습니다. 동 개정사항은 2026년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터적용하되 조기적용이 허용됩니다.

2.2 현금 및 현금성자산

연결회사는 보유현금과 요구불예금, 유동성이 매우 높은 단기 투자자산으로서 확정된 금액의 현금으로 전환이 용이하고 가치변동의 위험이 경미한 자산을 현금 및 현금성자산으로 분류하고 있습니다. 지분상품은 현금성자산에서 제외하고 있으며 다만 상환일이 정해져 있고 취득일로부터 상환일까지의 기간이 단기인 우선주와 같이 실질적인 현금성자산인 경우에는 현금성자산에 포함하고 있으며, 금융회사의 요구에 따라 즉시 상환하여야 하는 당좌차월은 현금및현금성자산의 구성요소에 포함하고 있습니다.

2.2.1 외화환산

(1) 기능통화와 표시통화

연결회사는 연결회사 내 개별기업의 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이뤄지는 주된 경제 환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 지배기업의 기능통화는 대한민국 원화이며, 연결재무제표는 대한민국 원화로 표시돼있습니다.

(2) 외화거래와 보고기간말의 환산

외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식됩니다. 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 다만, 조건을 충족하는 현금흐름위험회피나 순투자의 위험회피의 효과적인 부분과 관련되거나 보고기업의 해외사업장에 대한 순투자의 일부인 화폐성항목에서 생기는 손익은 기타포괄손익으로 인식합니다.

비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익-공정가치 측정 지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다.

2.3 금융자산

(1) 인식 및 최초 측정

매출채권과 발행 채무증권은 발행되는 시점에 최초로 인식됩니다. 다른 금융상품과 금융부채는 연결회사가 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 인식됩니다.

유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권을 제외하고는, 최초 인식시점에 금융자산이나 금융부채를 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산 또는 당기손익-공정가치 측정 금융부채가 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가감합니다. 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권은 최초에 거래가격으로 측정합니다.

(2) 분류 및 후속측정

최초 인식시점에 금융자산은 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치 채무상품, 기타포괄손익-공정가치 지분상품 또는 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류합니다.

금융자산은 연결회사가 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하지 않는 한 최초 인식 후에 재분류되지 않으며, 이 경우 영향 받는 모든 금융자산은 사업모형의 변경 이후 첫 번째 보고기간의 첫 번째 날에 재분류됩니다.

금융자산이 다음 두가지 조건을 모두 만족하고, 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 상각후원가로 측정합니다.

- 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 보유합니다.

- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.

채무상품이 다음 두 가지 조건을 충족하고 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다.

- 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유합니다.

- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.

단기매매를 위해 보유하는 것이 아닌 지분상품의 최초인식 시 연결회사는 투자자산의 공정가치의 후속적인 변동을 기타포괄손익으로 표시하도록 선택할 수 있습니다. 다만 한번 선택하면 이를 취소할 수 없습니다. 이러한 선택은 투자자산별로 이루어집니다.

상기에서 설명된 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되지 않는 모든 금융자산은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 이러한 금융자산은 모든 파생금융자산을 포함합니다. 최초 인식시점에 연결회사는 상각후원가나 기타포괄손익-당기손익으로측정되는 금융자산을 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우에는 해당 금융자산을 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있습니다. 다만 한번 지정하면 이를 취소할 수 없습니다.

연결회사는 사업이 관리되는 방식과 경영진에게 정보가 제공되는 방식을 가장 잘 반영하기 때문에 금융자산의 포트폴리오 수준에서 보유되는 사업모형의 목적을 평가합니다. 그러한 정보는 다음을 고려합니다.

- 포트폴리오에 대해 명시된 회계정책과 목적 및 실제 이러한 정책의 운영. 여기에는계약상 이자수익의 획득, 특정 이자수익률 수준의 유지, 금융자산을 조달하는 부채의듀레이션과 해당 금융자산의 듀레이션의 일치 및 자산의 매도를 통한 기대현금흐름의 유출 또는 실현하는 것에 중점을 둔 경영진의 전략을 포함함

- 사업모형에서 보유하는 금융자산의 성과를 평가하고, 그 평가내용을 주요 경영진에게 보고하는 방식

- 사업모형(그리고 사업모형에서 보유하는 금융자산)의 성과에 영향을 미치는 위험과 그 위험을 관리하는 방식

- 경영진에 대한 보상방식(예: 관리하는 자산의 공정가치에 기초하여 보상하는지 아니면 수취하는 계약상 현금흐름에 기초하여 보상하는지)

- 과거기간 금융자산의 매도의 빈도, 금액, 시기, 이유, 미래의 매도활동에 대한 예상

이러한 목적을 위해 제거요건을 충족하지 않는 거래에서 제3자에게 금융자산을 이전하는 거래는 매도로 간주되지 않습니다.

단기매매의 정의를 충족하거나 포트폴리오의 성과가 공정가치 기준으로 평가되는 금융자산 포트폴리오는 당기손익-공정가치로 측정됩니다.

금융자산: 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 이루어져 있는지에 대한 평가

원금은 금융자산의 최초 인식시점의 공정가치로 정의됩니다. 이자는 화폐의 시간가치에 대한 대가, 특정기간에 원금 잔액과 관련된 신용위험에 대한 대가, 그밖에 기본적인 대여위험과 원가에 대한 대가(예: 유동성위험과 운영 원가)뿐만 아니라 이윤으로 구성됩니다.

계약상 현금흐름이 원금과 이자에 대한 지급만으로 이루어져 있는지를 평가할 때, 연결회사는 해당 상품의 계약조건을 고려합니다. 금융자산이 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건을 포함하고 있다면, 그 계약조건 때문에 해당 금융상품의 존속기간에 걸쳐 생길 수 있는 계약상 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되는지를 판단해야 합니다.

이를 평가할 때 연결회사는 다음을 고려합니다.

- 현금흐름의 금액이나 시기를 변경시키는 조건부 상황

- 변동 이자율 특성을 포함하여 계약상 액면 이자율을 조정하는 조항

- 중도상환특성과 만기연장특성

- 특정 자산으로부터 발생하는 현금흐름에 대한 연결회사의 청구권을 제한하는 계약조건

중도상환금액이 실질적으로 미상환된 원금과 잔여원금에 대한 이자를 나타내고, 계약의 조기청산에 대한 합리적인 보상을 포함하고 있다면, 조기상환특성은 특정일에 원금과 이자를 지급하는 조건과 일치합니다.

또한, 계약상 액면금액을 유의적으로 할인하거나 할증하여 취득한 금융자산에 대해서, 중도상환금액이 실질적으로 계약상 액면금액과 계약상 이자 발생액(그러나 미지급된)을 나타내며(이 경우 계약의 조기 청산에 대한 합리적인 보상이 포함 될 수 있 는), 중도상환특성이 금융자산의 최초 인식시점에 해당 특성의 공정가치가 경미한 경우에는 이러한 조건을 충족한다고 판단합니다.

금융자산 : 후속측정과 손익

당기손익-공정가치로측정하는 금융자산
이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 평가합니다. 이자 혹은 배당금수익을 포함한 순손익은 당기손익으로 인식합니다.

상각후원가로 측정하는 금융자산
이러한 자산은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가는 손상차손에 의해 감소됩니다. 이자수익, 외화환산손익 및 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 제거에서 발생하는 손익은 당기손익으로 인식합니다.

기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품
이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 이자수익은 유효이자율법을 사용하여 계산되고, 외화환산손익과 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 기타 순손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 제거시의 손익은 기타포괄손익누계액에서 당기손익으로 재분류합니다.

기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품
이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 배당금은 명확하게 투자원가의 회수를나타내지 않는다면 당기손익으로 인식합니다. 다른 순손익은 기타포괄손익으로 인식하고 당기손익으로 절대 재분류하지 않습니다.

(3) 제거

연결회사는 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸한 경우, 금융자산의 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 양도하고 이전된 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 실질적으로 이전한 경우, 또는 연결회사가 소유에 따른 위험과 보상의대부분을 보유 또는 이전하지 아니하고 금융자산을 통제하고 있지 않은 경우에 금융자산을 제거합니다.

연결회사가 재무상태표에 인식된 자산을 이전하는 거래를 하였지만, 이전되는 자산의 소유에 따른 대부분의 위험과 보상을 보유하고 있는 경우에는 이전된 자산을 제거하지 않습니다.

(4) 상계

연결회사는 연결회사가 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 갖고 있고, 차액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 금융자산과 금융부채를 상계하고 연결재무상태표에 순액으로 표시합니다.

2.4 금융자산의 손상

연결회사는 다음 자산의 기대신용손실에 대해 손실충당금을 인식합니다.

- 상각후원가로 측정하는 금융자산

- 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품

- 기업회계기준서 제1115호에서 정의된 계약자산

연결회사는 12개월 기대신용손실로 측정되는 다음의 금융자산을 제외하고는 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다.

- 보고기간말에 신용이 위험이 낮다고 결정된 채무증권

- 최초 인식 이후 신용위험(즉, 금융자산의 기대존속기간동안에 걸쳐 발생할 채무불이행 위험)이 유의적으로 증가하지 않은 기타 채무증권과 은행예금

매출채권(리스채권 포함)과 계약자산에 대한 손실충당금은 항상 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 측정됩니다.

금융자산의 신용위험이 최초 인식 이후 유의적으로 증가했는지를 판단할 때와 기대신용손실을 추정할 때, 연결회사는 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있고 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보를 고려합니다. 여기에는 미래지향적인 정보를 포함하여 연결회사의 과거 경험과 알려진 신용평가에 근거한 질적, 양적인 정보 및 분석이 포함됩니다.

연결회사는 금융자산의 신용위험은 연체일수가 30일을 초과하는 경우에 유의적으로증가한다고 가정합니다.

연결회사는 다음과 같은 경우 금융자산에 채무불이행이 발생했다고 고려합니다.

- 채무자가 연결회사가 소구활동을 하지 않으면, 연결회사에게 신용의무를 완전하게 이행하지 않을 것 같은 경우

- 금융자산의 연체일수가 240일을 초과한 경우

전체기간 기대신용손실은 금융상품의 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건에 따른 기대신용손실입니다. 12개월 기대신용손실은 보고기간 말 이후 12개월 이내(또는 금융상품의 기대존속기간이 12개월 보다 적은 경우 더 짧은 기간)에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실을 나타내는 전체기간기대신용손실의 일부입니다. 기대신용손실을 측정할 때 고려하는 가장 긴 기간은 연결회사가 신용위험에 노출되는 최장 계약기간입니다.

기대신용손실의 측정

기대신용손실은 신용손실의 확률가중추정치입니다. 신용손실은 모든 현금부족액(즉,계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상하는 모든 계약상 현금흐름의 차이)의 현재가치로 측정됩니다. 기대신용손실은 해당 금융자산의 유효이자율로 할인됩니다.

신용이 손상된 금융자산

매 보고기간말에, 연결회사는 상각후원가로 측정되는 금융자산과 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 채무증권의 신용이 손상되었는지 평가합니다. 금융자산의 추정미래현금흐름에 악영향을 미치는 하나 이상의 사건이 발생한 경우에 해당 금융자산은 신용이 손상된 것입니다.

금융자산의 신용이 손상된 증거는 다음과 같은 관측 가능한 정보를 포함합니다.

- 발행자나 차입자의 유의적인 재무적 어려움

- 채무불이행이나 240일 이상 연체와 같은 계약 위반

- 차입자의 재무적 어려움에 관련된 경제적이나 계약상 이유로 당초 차입조건의 불 가피한 완화

- 차입자의 파산가능성이 높아지거나 그 밖의 재무구조조정 가능성이 높아짐

- 재무적 어려움으로 인해 해당 금융자산에 대한 활성시장 소멸

재무상태표 상 신용손실충당금의 표시

상각후원가로 측정하는 금융자산에 대한 손실충당금은 해당 자산의 장부금액에서 차감합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대해서는 손실충당금은 당기손익에 포함하고 기타포괄손익에 인식합니다.

제각

금융자산의 계약상 현금흐름 전체 또는 일부의 회수에 대한 합리적인 기대가 없는 경우 해당 자산을 제거합니다. 기업고객에 대해서는 회수에 대한 합리적인 기대가 있는지를 평가하여 제각의 시기와 금액을 개별적으로 평가합니다. 연결회사는 제각한 금액이 유의적으로 회수할 것이라는 기대를 갖고 있지 않습니다. 그러나 제각된 금융자산은 연결회사의 만기가 된금액의 회수 절차에 따라 회수활동의 대상이 될 수 있습니다.

2.5 재고자산

재고자산의 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 현재의 장소에 현재의 상태로 이르게 하는 데 발생한 기타 원가 모두를 포함하고 있으며, 재고자산의 단위원가는 제품과 반제품은 총평균법, 원재료, 상품, 그리고 저장품은 이동평균법, 미착품은 개별법에 따라 결정됩니다.

제품이나 반제품의 원가에 포함되는 고정제조간접원가는 생산설비의 정상조업도에 기초하여 배부하고 있습니다.

재고자산은 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있습니다. 순실현가능가치는 통상적인 영업과정의 예상 판매가격에서 예상되는 추가 완성원가와 판매비용을 차감한 금액으로서 매 후속기간에 순실현가능가치를 재평가하고 있습니다.재고자산의 판매 시 관련된 수익을 인식하는 기간에 재고자산의 장부금액을 비용으로 인식하고 있으며 재고자산을 순실현가능가치로 감액한 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간에 비용으로 인식하며, 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산 평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 재고자산 금액의 차감액으로 인식하고 있습니다.

2.6 유형자산

유형자산은 최초 인식시점에 원가로 측정하고 최초 인식 이후 취득원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 유형자산의 원가는 관세 및 환급불가능한 취득 관련 세금을 가산하고 매입할인과 리베이트 등을 차감한 구입가격, 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는 데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는 데 직접 관련되는 원가와 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는 데 소요될 것으로 최초에 추정되는 원가로 구성되고 있습니다.

유형자산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 유형자산은 아래의 내용연수와 감가상각방법을 적용하여 감가상각하고 있습니다.

과목
추정 내용연수
감가상각방법

건물
30 ~ 40 년
정액법

구축물
15 ~ 20 년
정액법

기계장치
6 ~ 30 년
정액법

기타의 유형자산
4 ~ 8 년
정액법

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 조정됩니다.

유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되고 그 차액은 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.7 정부보조금

정부보조금은 보조금의 수취와 정부보조금에 부가된 조건의 준수에 대한 합리적인 확신이 있을 때 공정가치로 인식됩니다. 자산관련보조금은 자산의 장부금액을 계산할 때 차감하여 표시되며, 수익관련보조금은 이연하여 정부보조금의 교부 목적과 관련된 비용에서 차감하여 표시됩니다.

2.8 무형자산

무형자산은 최초 인식할 때 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다. 회원권에 대해서는 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간이 예측가능하지 않아 당해 무형자산의내용연수가 비한정인 것으로 평가하고 상각하지 아니하고 있습니다. 무형자산은 사용가능한 시점부터 잔존가치를 영("0")으로 하여 아래의 내용연수 동안 정액법으로 상각하고 있습니다.

과목
추정 내용연수
상각방법

산업재산권
5 년
정액법

기타무형자산
10 년
정액법

내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법은 매 보고기간말에 재검토하고 내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한 지를 매 보고기간말에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.

후속지출은 관련되는 특정자산에 속하는 미래의 경제적 효익이 증가하는 경우에 한하여 자본화하며, 내부적으로 창출한 영업권 및 상표명 등을 포함한 다른 지출은 발생 즉시 비용화하고 있습니다.

2.9 투자부동산

임대수익이나 시세차익 또는 두 가지 모두를 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다.

후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 경제적 내용연수에 따라 40년을 적용하여 정액법으로 상각하고 있습니다.

투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간말에 재검토하고 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.

2.10 비금융자산의 손상

영업권을 제외한 유ㆍ무형자산은 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 매 보고기간말마다 검토하고 있으며, 자산손상을 시사하는 징후가 있는 경우에는 손상차손금액을 결정하기 위하여 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 연결회사는 개별 자산별로 회수가능액을 추정하고 있으며, 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없는 경우에는 그 자산이 속하는 현금창출단위의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 공동자산은 합리적이고 일관된 배분기준에 따라 개별 현금창출단위에 배분하며, 개별 현금창출단위로 배분할 수 없는 경우에는 합리적이고 일관된 배분기준에 따라 배분될 수 있는 최소 현금창출단위집단에 배분하고 있습니다.

비한정내용연수를 가진 무형자산 또는 아직 사용할 수 없는 무형자산은 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 손상검사를 실시하고 있습니다.

회수가능액은 개별 자산 또는 현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액으로 측정하며, 자산(또는 현금창출단위)의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우에는 자산(또는 현금창출단위)의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 감소된 금액은 당기손익으로 인식하고 있습니다.

과거기간에 인식한 손상차손을 환입하는 경우 개별 자산(또는 현금창출단위)의 장부금액은 수정된 회수가능액과 과거기간에 손상차손을 인식하지 않았다면 현재 기록되어 있을 장부금액 중 작은 금액으로 결정하고 있으며, 해당 손상차손환입은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.11 리스

(1) 리스제공자

연결회사가 리스제공자인 경우 운용리스에서 생기는 리스수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식합니다. 운용리스 체결 과정에서 부담하는 리스개설직접원가를 기초자산의 장부금액에 더하고 리스료 수익과 같은 기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식합니다. 각 리스된 자산은 재무상태표에서 그 특성에 기초하여 표시하였습니다.

(2) 리스이용자

연결회사는 다양한 사무실, 장비, 자동차를 리스하고 있습니다. 리스계약은 일반적으로 2~8년의 고정기간으로 체결되고 있습니다.

계약에는 리스요소와 비리스요소가 모두 포함될 수 있습니다. 연결회사는 상대적 개별 가격에 기초하여 계약 대가를 리스요소와 비리스요소에 배분하였습니다.

리스조건은 개별적으로 협상되며 다양한 계약조건을 포함합니다. 리스계약에 따라 부과되는 다른 제약은 없지만 리스자산을 차입금의 담보로 제공할 수는 없습니다.

연결회사는 계약이 집행가능한 기간 내에서 해지불능기간에 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간과 종료선택권을 행사하지 않을 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간을 포함하여 리스기간을 산정합니다. 연결회사는 리스이용자와 리스제공자가 각각 다른 연결회사자의 동의 없이 종료할 수 있는 권리가 있는 경우 계약을 종료할 때 부담할 경제적 불이익을 고려하여 집행가능한 기간을 산정합니다.

리스에서 생기는 자산과 부채는 최초에 현재가치기준으로 측정합니다. 리스부채는 다음 리스료의 순현재가치를 포함합니다.

·받을 리스 인센티브를 차감한 고정리스료(실질적인 고정리스료 포함)

·개시일 현재 지수나 요율을 사용하여 최초 측정한, 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료

·잔존가치보증에 따라 연결회사(리스이용자)가 지급할 것으로 예상되는 금액

·연결회사(리스이용자)가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우에 그 매수선택권의 행사가격

·리스기간이 연결회사(리스이용자)의 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 그 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액

리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 있는 경우 그 이자율로 리스료를 할인합니다. 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자가 비슷한 경제적 환경에서 비슷한 기간에 걸쳐 비슷한 담보로 사용권자산과 가치가 비슷한 자산을 획득하는 데 필요한 자금을 차입한다면 지급해야 할 이자율인 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다.

연결회사는 증분차입이자율을 다음과 같이 산정합니다.

·가능하다면 개별 리스이용자가 받은 최근 제3자 금융 이자율에 제3자 금융을 받은 이후 재무상태의 변경을 반영

·국가, 통화, 담보, 보증과 같은 리스에 특정한 조정을 반영

개별 리스이용자가 리스와 비슷한 지급일정을 가진 분할상환 차입금 이자율을 쉽게 관측(최근의 금융 또는 시장 자료를 통해)할 수 있는 경우, 연결회사는 증분차입이자율을 산정할 때 그 이자율을 시작점으로 사용합니다.

연결회사는 지수나 요율에 따라 달라지는 변동리스료의 경우 지수나 요율이 유효할 때까지 리스부채에 포함하지 않는 변동리스료의 잠재적 미래 증가 위험에 노출되어 있습니다. 지수나 요율에 따라 달라지는 리스료의 조정액이 유효한 시점에서 리스부채를 재평가하고 사용권자산을 조정합니다.

각 리스료는 리스부채의 상환과 금융원가로 배분합니다. 금융원가는 각 기간의 리스부채 잔액에 대하여 일정한 기간 이자율이 산출되도록 계산된 금액을 리스기간에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다.

사용권자산은 다음 항목들로 구성된 원가로 측정합니다.

·리스부채의 최초 측정금액

·받은 리스 인센티브를 차감한 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료

·리스이용자가 부담하는 리스개설직접원가

·복구원가의 추정치

사용권자산은 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지의 기간동안 감가상각합니다. 연결회사가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한(reasonably certain) 경우 사용권자산은 기초자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각합니다. 연결회사는 유형자산으로 표시된 토지와 건물을 재평가하지만 연결회사가 보유하고 있는 사용권자산인 건물에 대해서는 재평가모형을 선택하지 않았습니다.

장비 및 차량운반구의 단기리스와 모든 소액자산 리스와 관련된 리스료는 정액 기준에 따라 당기손익으로 인식합니다. 단기리스는 매수선택권 없이 리스기간이 12개월 이하인 리스이며, 소액리스자산은 IT기기와 소액의 사무실 가구로 구성되어 있습니다.

(3) 연장선택권 및 종료선택권

연결회사 전체에 걸쳐 다수의 부동산 및 시설장치 리스계약에 연장선택권 및 종료선택권을 포함하고 있습니다. 이러한 조건들은 계약 관리 측면에서 운영상의 유연성을 극대화하기 위해 사용됩니다. 보유하고 있는 대부분의 연장선택권 및 종료선택권은 해당 리스제공자가 아니라 연결회사가 행사할 수 있습니다.

(4) 잔존가치보증

계약기간 동안 리스원가를 최적화하기 위해 연결회사는 시설장치 리스와 관련하여 종종 잔존가치보증을 제공합니다.

2.12 금융부채

(1) 분류 및 측정

금융부채는 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 재무상태표에 인식하고 있으며, 금융부채의 최초 인식시 당기손익-공정가치측정금융부채 또는 기타금융부채로 분류하고 공정가치로 측정하고 있습니다. 당기손익-공정가치측정금융부채를 제외하고는해당 금융부채의 발생과 직접 관련되는 거래비용은 최초 측정시 공정가치에 차감하고 있습니다.

1) 당기손익-공정가치 측정 금융부채

금융부채는 단기매매항목으로 분류되거나, 파생상품인 경우, 혹은 최초 인식시점에 당기손익인식항목으로 지정되는 경우에 당기손익인식항목으로 분류합니다.

당기손익-공정가치 측정 금융부채는 최초인식 후 공정가치로 측정하며, 금융부채의 신용위험 변동에 따른 금융부채의 공정가치변동은 기타포괄손익으로 표시하고, 나머지 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 한편, 최초 인식시점에 발행과 관련하여 발생한 거래비용은 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2) 기타금융부채

당기손익-공정가치 측정 금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상 "매입채무", "단기차입 금", "유동성금융부채", "장기차입금", "기타지급채무" 및 "리스부채" 등으로 표시됩니다.

특정일에 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류됩니다. 이러한 우선주에 대한 유효이자율법에 따른 이자비용은 다른 금융부채에서 인식한 이자비용과 함께 손익계산서 상 "금융원가"로 인식됩니다.

(2) 제거

금융부채의 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다. 소멸하거나 제3자에게 양도한 금융부채의 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.

2.13 금융보증계약

연결회사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는다음 중 큰 금액으로 측정하여 "금융보증부채" 로 인식됩니다.

(1) 금융상품의 손상규정에 따라 산정한 손실충당금

(2) 최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감 한 금액

2.14 충당부채

충당부채는 과거사건의 결과로 존재하는 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행하기 위하여 경제적효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 인식하고 있습니 다.

충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재의무를 보고기간말에 이행하기 위하여 소요되는 지출에 대한 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다.

충당부채를 결제하기 위해 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제할 것이 예상되는 경우 이행한다면 변제를 받을 것이 거의 확실하게 되는 때에 한하여 변제금액을 인식하고 별도의 자산으로 회계처리하고 있습니다.

매 보고기간말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간말 현재 최선의 추정치를 반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다.

판매보증충당부채는 제품이나 용역이 판매 또는 제공될 때 인식되며, 과거의 보증자료에 기반하여 모든 가능한 결과와 그와 관련된 확률을 가중평균하여 추정하고 있습니다.

손실부담계약에 대한 충당부채는 계약상 의무에 따라 발생하는 회피 불가능한 원가가 당해 회계연도 계약에 의하여 발생할 것으로 기대되는 효익을 초과하는 경우, 계약을 이행하기 위하여 소요되는 원가와 계약을 이행하지 못하였을 때 지급하여야 할 보상금 또는 위약금 중 작은 금액으로 측정하고 있습니다. 충당부채 인식 전에 당해 계약을 이행하기 위하여 사용하는 자산에서 발생한 손상차손을 먼저 인식하고 있습니다.

충당부채는 최초 인식과 관련 있는 지출에만 사용하고 있습니다.

2.15 당기법인세 및 이연법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있으며, 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합에서 발생하는 세액을 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다.

법인세와 관련된 이자와 벌금은 법인세에 해당하는지 판단하고 법인세에 해당한다면기업회계기준서 제1012호 '법인세'를 적용하고 법인세에 해당하지 않는다면 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채, 우발자산'을 적용하고 있습니다.

(1) 당기법인세

당기법인세는 당기의 과세소득을 기초로 산정하고 있습니다. 과세소득은 포괄손익계산서상의 법인세비용차감전순이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금불인정항목을 제외하므로 포괄손익계산서상 손익과 차이가 있습니다. 연결회사의 당기법인세와 관련된 미지급법인세는 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율을 사용하여 계산하고 있습니다.

당기법인세자산과 당기법인세부채는 다음의 조건을 모두 충족하는 경우에만 상계를 합니다.

- 인식된 금액에 대한 법적으로 집행가능한 상계권리를 가지고 있음

- 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있음

(2) 이연법인세

이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때에는 보고기간말에 연결회사가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따른 세효과를 반영하고 있습니다. 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분에 관한 가산할 일시적차이에 대해서는 연결회사가 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 모두 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한, 차감할 일시적차이로 인하여 발생하는 이연법인세자산은 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고, 일시적차이가 사용될 수 있는 기간에 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에 인식하고 있습니다.

미사용 세무상결손금과 세액공제, 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우 그 범위 안에서 이월된 미사용 세무상결손금과 세액공제, 차감할 일시적차이에 대하여 이연법인세자산을 인식합니다. 미래 과세소득은 관련 가산할 일시적차이의 소멸에 의해 결정됩니다. 가산할 일시적차이가 이연법인세자산을 완전히 인식하기에 충분하지 않다면, 현재 일시적차이들의 소멸과 연결회사 내의 종속기업들의 사업계획을 미래 과세소득에 고려합니다.

이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하고, 이연법인세자산으로 인한 혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 보고기간말 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 보고기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정하고 있습니다. 이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때 보고기간말 현재 연결회사가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따라 법인세효과를 반영하고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이고, 연결회사가 인식된금액을 상계할 수 있는 법적 권한을 가지고 있으며 당기 법인세부채와 자산을 순액으로결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다. 배당금 지급에 따라 추가적으로 발생하는 법인세비용이 있다면 배당금 지급과 관련한 부채가 인식되는 시점에 인식하고 있습니다.

2.16 종업원급여

(1) 단기종업원급여

종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12개월 이내에 결제될 단기종업원급여는 근무용역과 교환하여 지급이 예상되는 금액을 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정하고있습니다.

(2) 기타장기종업원급여

연결회사 내 일부 기업들은 장기 근속 임직원에게 장기종업원급여를 제공하고 있습니다. 이 급여를 받을 수 있는 권리는 주로 5년 이상의 장기간 근무한 임직원에게만 주어집니다. 기타장기종업원급여는 확정급여제도와 동일한 방법으로 측정되며, 근무원가, 기타장기종업원급여부채의 순이자 및 재측정요소는 당기손익으로 인식됩니다.또한 이러한 부채는 매년 독립적이고 적격한 보험계리사에 의해 평가됩니다.

(3) 퇴직급여

연결회사의 퇴직연금제도는 확정기여제도와 확정급여제도로 구분됩니다.

확정기여제도는 회사가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도이며, 기여금은 종업원이 근무 용역을 제공했을 때 비용으로 인식됩니다.

확정급여제도는 확정기여제도를 제외한 모든 퇴직연금제도입니다. 일반적으로 확정급여제도는 연령, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의하여 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는 보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와 관련한 재측정요소는 기타포괄손익으로 인식됩니다.

제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우, 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

2.17 고객과의 계약에서 생기는 수익

수익은 연결회사의 통상적인 활동에서 발생하는 재화의 판매 및 용역의 제공에 대해 받았거나 받을 대가의 공정가치로 구성되어 있습니다. 수익은 부가가치세, 반품, 리베이트 및 할인액을 차감한 순액으로 표시하고 있습니다.

수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 연결회사의 활동별 특정 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다. 연결회사의 추정은 고객의 유형, 거래의 유형 및 개별 거래조건 등의 과거 자료를 바탕으로 하고 있습니다.

(1) 타이어 등의 판매

연결회사는 주된 사업으로 타이어의 제조 및 판매업을 운영하고 있습니다. 타이어는 제품이 고객에게 인도되고 고객이 인수한 시점에 통제가 이전되며, 이 시점에 청구서를 발행하고 수익이 인식됩니다. 통상적인 회수기간은 재화이전 후 30일에서 180일 입니다. 연결회사는 고객에게 일반적인 품질보증(일반보증)을 제공하고 있습니다.

(2) 로열티수익

로열티 수익은 계약의 실질에 따라 발생기준에 의하여 인식됩니다. 로열티 매출의 경우 기간에 걸쳐 수익을 인식하고 통상적인 회수기간은 180일 입니다.

(3) 기타수익

1) 운송/보험 용역의 제공

연결회사는 용역의 제공으로 인한 수익은 수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고 경제적효익의 유입가능성이 높을 경우에 수익을 인식하고 있습니다. 운송/보험용역을 별도의 수행의무로 식별하여 타이어 매출 및 용역 매출로 구분하여 수익을 인식합니다.

2) 임대수익

투자부동산으로부터 발생하는 임대료수익은 임대기간 동안 정액법으로 인식하고 있습니다.

2.18 영업부문

영업부문별 정보는 최고영업의사결정자에게 내부적으로 보고되는 방식에 기초하여 공시됩니다. 최고영업의사결정자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는데 책임이 있으며, 연결회사는 전략적 의사결정을 수행하는 이사회를 최고의사결정자로 보고 있습니다.

2.19 온실가스배출부채

'온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률'이 시행됨에 따라 발생되는 온실가스배출권 및 온실가스배출부채에 대하여 아래와 같이 회계처리하고 있습니다.

(1) 온실가스 배출권

온실가스 배출권은 정부에서 무상으로 할당받은 배출권과 매입 배출권으로 구성됩니다. 배출권은 매입원가에 취득에 직접 관련되어 있고 정상적으로 발생하는 그 밖의 원가를 가산하여 원가로 인식하고 있습니다. 연결회사는 의무를 이행하기 위한 목적으로 보유하는 배출권은 무형자산으로 분류하고 있습니다. 무형자산으로 분류된 배출권은 최초 인식 후에 원가에서 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있습니다. 온실가스 배출권은 정부에 제출하거나 매각하거나 사용할 수 없게 되어더 이상 미래 경제적효익이 예상되지 않을 때 제거하고 있습니다.

(2) 배출부채

배출부채는 온실가스를 배출하여 정부에 배출권을 제출해야 하는 현재의무로서, 해당 의무를 이행하기 위하여 자원이 유출될 가능성이 높고, 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 인식하고 있습니다. 배출부채는 정부에 제출할 해당 이행연도 분으로 보유한 배출권의 장부금액과 보유 배출권 수량을 초과하는 배출량에 대한 의무를 이행하는 데에 소요될 것으로 예상되는 지출을 더하여 측정하고 있습니다. 배출부채는 정부에 제출할 때 제거하고 있습니다.

2.20 납입자본

보통주는 자본으로 분류하며 자본거래와 직접 관련되어 발생하는 증분원가는 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감하고 있습니다.

2.21 금융수익과 비용

연결회사의 금융수익과 금융비용은 다음으로 구성되어 있습니다.

- 이자수익

- 이자비용

- 배당금수익

- 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산에 대한 순손익

- 금융자산과 금융부채에 대한 외환차이

- 금융보증비용(수익)

이자수익 혹은 이자비용은 유효이자율법을 사용하여 인식하였습니다. 배당금 수익은연결회사가 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식합니다. 유효이자율법은 금융상품의 기대존속기간에 추정되는 미래현금지급액이나 수취액의 현재가치를 금융자산의 총 장부금액이나 금융부채의 상각후원가와 정확하게 일치시키는 이자율로 할인합니다.

이자수익이나 이자비용을 계산할 때, 유효이자율은 자산의 총장부금액(해당 자산의 신용이 손상되지 않은 경우)이나 부채의 상각후원가에 적용합니다. 그러나, 최초인식이후에 후속적으로 신용이 손상된 금융자산에 대해서는 이자수익은 해당 금융자산의상각후원가에 유효이자율을 적용하여 계산합니다. 만일 해당 자산이 더는 신용이 손상된 것으로 볼 수 없다면 총 장부금액에 유효이자율을 적용하여 이자수익을 계산합니다.

2.22 재무제표 승인

연결회사의 재무제표는 2025년 3월 11일자로 이사회에서 승인하였습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정 (연결)

3. 중요한 회계추정 및 가정

연결재무제표 작성에는 미래에 대한 가정 및 추정이 요구되며 경영진은 연결회사의 회계정책을 적용하기 위해 판단이 요구됩니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며,과거 경험과 현재의 상황에 비추어 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 회계추정의 결과가 실제 결과와 동일한 경우는 드물 것이므로 중요한 조정을 유발할 수 있는 유의적인 위험을 내포하고 있습니다.

다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 경영진 판단과 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 일부 항목에 대한 유의적인 판단 및 추정에 대한 추가적인 정보는 개별 주석에 포함되어 있습니다.

(1) 경영진의 판단

연결재무제표에 인식된 금액에 유의한 영향을 미치는 회계정책의 적용과 관련된 주요한 경영진의 판단에 대한 정보는 다음의 주석에 포함되어 있습니다.

- 주석 4, 5, 6 기업회계기준서 제1109호에 따른 금융상품의 분류와 재분류

- 주석 2.17 수익인식 - 타이어매출의 수익인식시기

(2) 가정과 추정의 불확실성

다음 보고기간 이내에 중요한 조정이 발생할 수 있는 유의한 위험이 있는 가정과 추정의 불확실성에 대한 정보는 다음의 주석에 포함되어 있습니다.

- 주석 10, 12 : 손상검사, 무형자산의 회수가능성을 포함한 회수가능액 추정의 주요 가정

- 주석 19 : 확정급여채무 및 기타장기종업원급여부채의 측정 - 주요 보험수리적가정

- 주석 2.14, 30 : 충당부채와 우발부채 - 자원의 유출 가능성과 금액에 대한가정

- 주석 27 : 이연법인세자산의 인식 - 차감할 일시적차이와 세무상 결손금의 사용

(3) 기후 관련 위험

연결회사는 추정과 가정에 기후 관련 위험을 고려합니다. 이 평가에는 물리적 위험과전환위험이 연결회사에 미칠 수 있는 광범위한 영향이 포함됩니다. 연결회사가 저탄소 경제로 전환한 후에도 비즈니스 모델과 제품을 계속 사용할 수 있다고 판단하지만기후 관련위험은 연결재무제표의 여러 항목에서 고려된 추정 및 가정의 불확실성을 증가시킵니다. 기후 관련 위험이 현시점의 측정에 중요한 영향을 미치지 않더라도 연결회사는 새로운 기후 관련 법률과 같은 기후 관련 변화와 개발을 주의 깊게 모니터링하고 있습니다. 기후 관련 위험이 직접적인 영향을 미치는 주요 항목과 고려사항은다음과 같습니다.

ㆍ유형자산의 내용연수. 자산의 잔존가치와 예상 내용연수를 검토할 때 연결회사는 자산의 사용을 제한하거나 상당한 자본적 지출을 요구할 수 있는 기후 관련 법률 및 규정 등 기후 관련 위험을 고려합니다.

ㆍ비금융자산의 손상. 기후 관련 법률 및 규정, 연결회사의 제품에 대한 수요 변화 등 과 같은 전환 위험은 여러 가지 방식으로 사용가치에 영향을 미칠 수 있습니다.

ㆍ공정가치 측정. 투자부동산과 재평가한 사무용 부동산의 경우, 연결회사는 물리적 위험과 전환 위험의 영향 및 투자자가 이러한 위험을 가치평가에 반영할지 여부를 고려합니다.

ㆍ사후처리(복구)관련 충당부채. 연결회사는 임차 종료시 미래의 복구 비용을 추정할 때 기후 관련 법률 및 규정의 영향을 고려합니다.

ㆍ온실가스 배출. 연결회사는 매년 무상할당 배출권을 받고, 그 대가로 실제 배출량 에 해 당하는 배출권을 제출해야 합니다. 연결회사의 온실가스 배출과 관련된 자세 한 내용은 주석 2.19를 참조 바랍니다.

4. 범주별 금융상품 (연결)

공정가치 측정방법에 대한 기술

연결회사의 회계정책과 공시사항은 다수의 금융 및 비금융자산과 부채에 대해 공정가치 측정이 요구되고 있습니다. 연결회사는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 책임지는 평가부서의 운영을 포함하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원에게 직접 보고되고 있습니다.평가부서는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제3자 정보를 사용하는 경우, 평가부서에서 제3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.연결회사는 유의적인 평가 문제를 감사위원회에 보고하고 있습니다.공정가치란 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격을 의미합니다. 공정가치 측정은 측정일에 현행 시장 상황에서 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 시장참여자 사이의 정상거래에서의 가격을 추정하는 것으로, 연결회사는 공정가치 평가시 시장정보를 최대한 사용하고, 관측 가능하지 않은 변수는 최소한으로 사용하고 있습니다.

공정가치 서열체계에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공정가치 서열체계 수준 1

공정가치 서열체계 수준 2

공정가치 서열체계 수준 3

공정가치 서열체계의 모든 수준 합계

공정가치측정 분류내의 공정가치 서열체계의 수준에 대한 기술

수준1 : 활성시장에서 공시되는 가격을 공정가치로 측정하는 자산ㆍ부채의 경우 동 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준1로 분류됩니다.

수준2 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 모든 유의적인 투입변수가 시장에서 관측한 정보에 해당하면 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준2로 분류됩니다.

수준3 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 하나 이상의 유의적인 투입변수가 시장에서 관측불가능한 정보에 해당하면 동 금융상품의공정가치는 수준3으로 분류됩니다.

자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 연결회사는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간 말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.

당기손익-공정가치측정금융자산

0

2,158

0

2,158

전기

(단위 : 백만원)

공정가치 서열체계 수준 1

공정가치 서열체계 수준 2

공정가치 서열체계 수준 3

공정가치 서열체계의 모든 수준 합계

공정가치측정 분류내의 공정가치 서열체계의 수준에 대한 기술

수준1 : 활성시장에서 공시되는 가격을 공정가치로 측정하는 자산ㆍ부채의 경우 동 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준1로 분류됩니다.

수준2 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 모든 유의적인 투입변수가 시장에서 관측한 정보에 해당하면 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준2로 분류됩니다.

수준3 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 하나 이상의 유의적인 투입변수가 시장에서 관측불가능한 정보에 해당하면 동 금융상품의공정가치는 수준3으로 분류됩니다.

자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 연결회사는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간 말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.

당기손익-공정가치측정금융자산

0

2,103

0

2,103

금융자산의 범주별 공시

당기

(단위 : 백만원)

당기손익-공정가치 측정 금융자산

상각후원가 측정 금융자산

현금및현금성자산

0

207,806

단기금융상품

0

17,716

장기금융상품

0

1,555

매출채권

0

1,062,665

대여금및기타수취채권

0

20,828

장기대여금및기타수취채권

0

8,923

당기손익-공정가치측정금융자산

2,158

0

금융자산 합계

2,158

1,319,493

전기

(단위 : 백만원)

당기손익-공정가치 측정 금융자산

상각후원가 측정 금융자산

현금및현금성자산

0

258,509

단기금융상품

0

78,257

장기금융상품

0

529

매출채권

0

806,694

대여금및기타수취채권

0

88,536

장기대여금및기타수취채권

0

27,404

당기손익-공정가치측정금융자산

2,103

0

금융자산 합계

2,103

1,259,929

금융부채의 범주별 공시

당기

(단위 : 백만원)

상각후원가 측정 금융부채

매입채무

406,367

단기차입금

1,050,741

유동성장기차입금

97,994

장기차입금

783,438

유동기타지급채무

605,652

비유동기타지급채무

3,378

총 금융부채

2,947,570

전기

(단위 : 백만원)

상각후원가 측정 금융부채

매입채무

369,738

단기차입금

804,888

유동성장기차입금

124,268

장기차입금

1,256,679

유동기타지급채무

499,827

비유동기타지급채무

4,339

총 금융부채

3,059,739

금융상품의 범주별 손익의 공시

당기

(단위 : 백만원)

자산과 부채

금융자산, 범주

금융부채, 범주

상각후원가 측정 금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산

상각후원가 측정 금융부채

이자수익(매출액)

16,189

외화이익(손실), 금융상품

107,269

(118,585)

기대신용손실전(환)입, 금융자산

(1,794)

평가이익, 금융상품

55

처분이익, 금융상품

0

이자비용, 금융상품

(132,931)

전기

(단위 : 백만원)

자산과 부채

금융자산, 범주

금융부채, 범주

상각후원가 측정 금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산

상각후원가 측정 금융부채

이자수익(매출액)

4,248

외화이익(손실), 금융상품

27,490

(24,915)

기대신용손실전(환)입, 금융자산

4,836

평가이익, 금융상품

58

처분이익, 금융상품

252

이자비용, 금융상품

(166,993)

5. 당기손익-공정가치 측정 금융자산 (연결)

당기손익-공정가치 측정 금융자산에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

비유동 당기손익인식금융자산

비유동 당기손익인식금융자산

당기손익-공정가치측정채무증권

2,158

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

비유동 당기손익인식금융자산

비유동 당기손익인식금융자산

당기손익-공정가치측정채무증권

2,103

6. 매출채권 및 기타채권 (연결)

매출채권 및 기타채권의 공시

당기

(단위 : 백만원)

총장부금액

손상차손누계액

장부금액 합계

매출채권 및 기타유동채권

매출채권 및 기타유동채권

매출채권

1,074,007

(11,342)

1,062,665

대여금및기타수취채권

20,850

(22)

20,828

대여금및기타수취채권

단기미수금

14,390

(22)

14,368

단기대여금

955

0

955

단기보증금

5,505

0

5,505

매출채권 및 기타유동채권 합계

1,094,857

(11,364)

1,083,493

매출채권 및 기타비유동채권

매출채권 및 기타비유동채권

장기대여금및기타수취채권

8,948

(25)

8,924

장기대여금및기타수취채권

장기대여금

589

(25)

564

장기보증금

8,359

0

8,359

매출채권 및 기타채권 합계

1,103,805

(11,389)

1,092,416

전기

(단위 : 백만원)

총장부금액

손상차손누계액

장부금액 합계

매출채권 및 기타유동채권

매출채권 및 기타유동채권

매출채권

841,920

(35,226)

806,694

대여금및기타수취채권

88,667

(132)

88,535

대여금및기타수취채권

단기미수금

75,787

(132)

75,655

단기대여금

1,063

0

1,063

단기보증금

11,817

0

11,817

매출채권 및 기타유동채권 합계

930,587

(35,358)

895,229

매출채권 및 기타비유동채권

매출채권 및 기타비유동채권

장기대여금및기타수취채권

27,429

(25)

27,404

장기대여금및기타수취채권

장기대여금

410

(25)

385

장기보증금

27,019

0

27,019

매출채권 및 기타채권 합계

958,016

(35,383)

922,633

매출채권 및 기타채권 손실충당금과 총장부금액의 변동에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

금융상품

매출채권

기타채권

장부금액

손상차손누계액

기초금융자산

(35,226)

(157)

기대신용손실전입, 금융자산

0

(906)

제각을 통한 감소, 금융자산

23,987

0

기대신용손실환입, 금융자산

1,767

933

외화환산에 따른 증가(감소), 금융자산

(1,870)

83

기말금융자산

(11,342)

(47)

전기

(단위 : 백만원)

금융상품

매출채권

기타채권

장부금액

손상차손누계액

기초금융자산

(30,413)

(64)

기대신용손실전입, 금융자산

(5,742)

(1,286)

제각을 통한 감소, 금융자산

231

2

기대신용손실환입, 금융자산

1,028

1,164

외화환산에 따른 증가(감소), 금융자산

(330)

27

기말금융자산

(35,226)

(157)

7. 영업부문 정보 (연결)

지역에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

수익(매출액)

금융상품, 이연법인세자산, 퇴직급여자산 및 보험계약에서 발생하는 권리의 취득액을 제외한 비유동자산

외부고객으로부터의 수익을 개별 국가에 귀속시키는 기준에 대한 기술

지역

본사 소재지 국가

740,378

838,858

외국

유럽

1,203,914

10,754

북미

1,388,148

552,699

중남미

191,293

641

아시아

800,436

1,397,908

기타지역

208,009

17,071

지역 합계

4,532,178

2,817,931

상기 매출액 정보는 고객의 위치를 기초로 분류하였습니다.

전기

(단위 : 백만원)

수익(매출액)

금융상품, 이연법인세자산, 퇴직급여자산 및 보험계약에서 발생하는 권리의 취득액을 제외한 비유동자산

외부고객으로부터의 수익을 개별 국가에 귀속시키는 기준에 대한 기술

지역

본사 소재지 국가

774,872

805,606

외국

유럽

970,839

4,268

북미

1,245,725

467,985

중남미

171,814

42

아시아

672,970

1,271,789

기타지역

205,192

21,237

지역 합계

4,041,412

2,570,927

상기 매출액 정보는 고객의 위치를 기초로 분류하였습니다.

영업부문에 대한 공시

연결회사는 타이어의 생산과 판매를 영위하는 단일영업부문으로, 기업회계기준서 제1108호(영업부문)에 따라 구분된 영업부문은 없습니다.

주요 고객에 대한 정보

당기와 전기 중 단일 외부고객으로부터의 매출이 연결회사 총매출의 10% 이상인 주요 고객은 없습니다.

8. 사용이 제한된 금융상품 (연결)

사용이 제한된 금융자산

당기

(단위 : 백만원)

사용이 제한된 금융자산

사용이 제한된 금융자산에 대한 설명

사용이 제한된 금융자산

현금및현금성자산

2,385

이행보증금

단기금융상품

17,716

은행차입보증금 등

장기금융상품

1,555

당좌개설보증금 등

사용이 제한된 금융자산 합계

21,656

전기

(단위 : 백만원)

사용이 제한된 금융자산

사용이 제한된 금융자산에 대한 설명

사용이 제한된 금융자산

현금및현금성자산

1,811

이행보증금

단기금융상품

78,257

은행차입보증금 등

장기금융상품

529

당좌개설보증금 등

사용이 제한된 금융자산 합계

80,597

9. 재고자산 (연결)

재고자산 세부내역

당기

(단위 : 백만원)

총장부금액

재고자산 평가충당금

장부금액 합계

제품 및 상품

662,502

(13,084)

648,940

반제품

24,781

0

24,781

원재료

207,291

0

207,291

저장품

1,986

0

1,986

미착품

86,202

(478)

86,202

재고자산 합계

982,762

(13,562)

969,200

담보제공 재고자산

504,533

전기

(단위 : 백만원)

총장부금액

재고자산 평가충당금

장부금액 합계

제품 및 상품

500,824

(5,548)

494,941

반제품

18,690

0

18,690

원재료

148,208

0

148,208

저장품

1,585

0

1,585

미착품

58,292

(335)

58,292

재고자산 합계

727,599

(5,883)

721,716

담보제공 재고자산

341,518

비용으로 인식한 재고자산의 금액

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

기간동안 비용으로 인식한 재고자산의 원가

2,873,851

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

기간동안 비용으로 인식한 재고자산의 원가

2,754,552

10. 유형자산 (연결)

유형자산에 대한 세부 정보 공시

당기

(단위 : 백만원)

총장부금액

감가상각누계액, 상각누계액 및 손상차손누계액

장부금액 합계

토지

254,618

0

254,618

건물

1,141,713

(434,149)

707,564

기계장치

3,778,107

(2,421,930)

1,356,177

구축물

110,237

(60,970)

49,267

차량운반구

35,707

(28,974)

6,733

공구와기구

539,290

(395,800)

143,490

비품

217,795

(180,251)

37,544

건설중인자산

89,643

0

89,643

미착기계

8,280

0

8,280

유형자산 합계

6,175,390

(3,522,074)

2,653,316

전기

(단위 : 백만원)

총장부금액

감가상각누계액, 상각누계액 및 손상차손누계액

장부금액 합계

토지

253,307

0

253,307

건물

1,053,847

(383,416)

670,431

기계장치

3,457,277

(2,156,390)

1,300,887

구축물

78,276

(51,194)

27,082

차량운반구

34,999

(29,103)

5,896

공구와기구

510,830

(379,633)

131,197

비품

193,136

(166,443)

26,693

건설중인자산

55,141

0

55,141

미착기계

3,859

0

3,859

유형자산 합계

5,640,672

(3,166,179)

2,474,493

유형자산의 변동내역에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

토지

건물

기계장치

건설중인자산

기타유형자산

유형자산 합계

기초 유형자산

253,307

670,431

1,300,887

55,141

194,727

2,474,493

사업결합을 통한 취득 이외의 증가, 유형자산

0

0

73

208,802

44,977

253,852

대체에 따른 증가(감소), 유형자산

3

9,778

119,045

(178,271)

49,445

0

처분, 유형자산

0

(1,196)

(11,138)

0

(7,607)

(19,941)

감가상각비, 유형자산

0

(28,153)

(183,373)

0

(48,339)

(259,865)

정부보조금, 유형자산

0

0

0

0

(7,228)

(7,228)

당기손익으로 인식된 손상차손, 유형자산

당기손익으로 인식된 손상차손환입, 유형자산

순외환차이에 의한 증가(감소), 유형자산

1,308

56,704

130,683

3,971

19,339

212,005

기말 유형자산

254,618

707,564

1,356,177

89,643

245,314

2,653,316

손상차손과 손상차손 환입을 발생시킨 주요 사건과 상황에 대한 설명

전기

(단위 : 백만원)

토지

건물

기계장치

건설중인자산

기타유형자산

유형자산 합계

기초 유형자산

253,146

656,874

1,189,212

243,208

188,873

2,531,313

사업결합을 통한 취득 이외의 증가, 유형자산

0

131

371

194,639

7,013

202,154

대체에 따른 증가(감소), 유형자산

0

36,924

299,477

(387,470)

51,069

0

처분, 유형자산

0

(758)

(12,582)

0

(8,585)

(21,925)

감가상각비, 유형자산

0

(25,325)

(177,244)

0

(42,267)

(244,836)

정부보조금, 유형자산

당기손익으로 인식된 손상차손, 유형자산

0

0

(7,067)

0

0

(7,067)

당기손익으로 인식된 손상차손환입, 유형자산

0

0

1,365

0

26

1,391

순외환차이에 의한 증가(감소), 유형자산

161

2,585

7,355

4,764

(1,402)

13,463

기말 유형자산

253,307

670,431

1,300,887

55,141

194,727

2,474,493

손상차손과 손상차손 환입을 발생시킨 주요 사건과 상황에 대한 설명

연결회사는 당기 중 불용/운휴 자산에 대해 손상차손과 손상환입을 인식하였습니다.

담보로 제공된 자산에 대한 공시

(단위 : 백만원)

담보로 제공된 유형자산

담보로 제공된 유형자산, USD [USD, 천]

채권최고액

담보에 대한 기술

담보제공처

한국산업은행 외

792,082

1,005,352

또한, 연결회사의 유형자산 및 재고자산에 대한 재산종합보험의 보험금 수익권에 대해 한국산업은행 등이 질권을 설정하고 있습니다.

공상은행 외

333,769

365,883

북경은행 외

56,956

99,629

북경은행

15,523

17,833

Vietcombank

87,925

57,802

Bank of America 외

20,526

13,965

메인컨-빕 산업청

317,671

한편, Kumho Tire Georgia의 유형자산(토지,건물,기계장치 등) 장부금액 USD 317,671천은 세제혜택을 받기 위하여 MBCIA(메인컨-빕 카운티 산업청)에 담보로 제공하고 있습니다.

11. 리스 (연결)

사용권자산에 대한 양적 정보 공시

당기

(단위 : 백만원)

사용권자산

자산

토지

37,222

건물

105,788

차량운반구

63

공구와기구

8,981

비품

80

자산 합계

152,134

전기

(단위 : 백만원)

사용권자산

자산

토지

33,280

건물

46,696

차량운반구

60

공구와기구

3,708

비품

110

자산 합계

83,854

사용권자산의 추가

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

사용권자산의 추가

82,090

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

사용권자산의 추가

26,059

리스와 관련하여 포괄손익계산서에 인식되는 금액에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

토지

건물

차량운반구

공구와기구

비품

자산 합계

사용권자산의 전대리스에서 생기는 수익

61

감가상각비, 사용권자산

1,010

28,246

23

3,356

44

32,679

리스부채에 대한 이자비용

8,197

인식 면제 규정이 적용된 단기리스에 관련되는 비용

1,761

인식 면제 규정이 적용된 소액자산 리스에 관련되는 비용

1,688

전기

(단위 : 백만원)

토지

건물

차량운반구

공구와기구

비품

자산 합계

사용권자산의 전대리스에서 생기는 수익

27

감가상각비, 사용권자산

913

24,895

33

2,804

35

28,680

리스부채에 대한 이자비용

4,373

인식 면제 규정이 적용된 단기리스에 관련되는 비용

83

인식 면제 규정이 적용된 소액자산 리스에 관련되는 비용

2,423

리스 현금유출

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

리스 현금유출

41,386

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

리스 현금유출

35,382

리스제공자의 리스에 대한 양적 정보 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

금융리스 순투자의 금융수익

61

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

금융리스 순투자의 금융수익

27

금융리스채권의 만기분석 공시

당기

(단위 : 백만원)

받게 될 할인되지 않은 금융 리스료

합계 구간

1년 이내

293

1년 초과 2년 이내

222

2년 초과 3년 이내

138

3년 초과 4년 이내

129

4년 초과 5년 이내

31

합계 구간 합계

813

전기

(단위 : 백만원)

받게 될 할인되지 않은 금융 리스료

합계 구간

1년 이내

182

1년 초과 2년 이내

114

2년 초과 3년 이내

114

3년 초과 4년 이내

54

4년 초과 5년 이내

45

합계 구간 합계

509

할인되지 않은 리스료와 금융리스 순투자에 대한 조정에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

받게 될 할인되지 않은 금융 리스료

813

금융리스채권에 관련되는 미실현 금융수익

125

금융리스 순투자

688

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

받게 될 할인되지 않은 금융 리스료

509

금융리스채권에 관련되는 미실현 금융수익

77

금융리스 순투자

432

12. 무형자산 (연결)

무형자산에 대한 세부 정보 공시

당기

(단위 : 백만원)

총장부금액

감가상각누계액, 상각누계액 및 손상차손누계액

장부금액 합계

영업권

1,943

0

1,943

산업재산권

7,635

(7,121)

514

기타무형자산

30,375

(29,311)

1,064

회원가입권

5,543

(3,276)

2,267

무형자산과 영업권 합계

45,496

(39,708)

5,788

전기

(단위 : 백만원)

총장부금액

감가상각누계액, 상각누계액 및 손상차손누계액

장부금액 합계

영업권

1,877

0

1,877

산업재산권

7,526

(6,933)

593

기타무형자산

29,187

(28,622)

565

회원가입권

5,543

(3,276)

2,267

무형자산과 영업권 합계

44,133

(38,831)

5,302

무형자산 및 영업권의 변동내역에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

영업권

산업재산권

기타무형자산

회원가입권

무형자산 및 영업권 합계

기초의 무형자산 및 영업권

1,877

593

565

2,267

5,302

사업결합을 통한 취득 이외의 증가, 영업권 이외의 무형자산

109

781

0

890

기타 상각비, 영업권 이외의 무형자산

(178)

(324)

0

(502)

기타변동에 따른 증가(감소), 무형자산 및 영업권

0

0

(24)

0

(24)

순외환차이에 의한 증가(감소), 무형자산 및 영업권

66

(10)

66

0

122

기말 무형자산 및 영업권

1,943

514

1,064

2,267

5,788

전기

(단위 : 백만원)

영업권

산업재산권

기타무형자산

회원가입권

무형자산 및 영업권 합계

기초의 무형자산 및 영업권

1,863

441

403

2,267

4,974

사업결합을 통한 취득 이외의 증가, 영업권 이외의 무형자산

319

410

0

729

기타 상각비, 영업권 이외의 무형자산

(167)

(151)

0

(318)

기타변동에 따른 증가(감소), 무형자산 및 영업권

순외환차이에 의한 증가(감소), 무형자산 및 영업권

14

0

(97)

0

(83)

기말 무형자산 및 영업권

1,877

593

565

2,267

5,302

13. 투자부동산 (연결)

투자부동산에 대한 세부 정보 공시

당기

(단위 : 백만원)

자산

토지

건물

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

총장부금액

감가상각누계액 및 상각누계액

총장부금액

감가상각누계액 및 상각누계액

투자부동산

5,708

0

5,708

916

(517)

399

전기

(단위 : 백만원)

자산

토지

건물

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

총장부금액

감가상각누계액 및 상각누계액

총장부금액

감가상각누계액 및 상각누계액

투자부동산

5,708

0

5,708

916

(491)

425

투자부동산 합계 총장부금액에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

총장부금액

감가상각누계액 및 상각누계액

장부금액 합계

투자부동산 합계

6,624

(517)

6,107

전기

(단위 : 백만원)

총장부금액

감가상각누계액 및 상각누계액

장부금액 합계

투자부동산 합계

6,624

(491)

6,133

투자부동산의 변동내역에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

토지

건물

자산 합계

기초 투자부동산

5,708

425

6,133

감가상각비, 투자부동산

0

(26)

(26)

기말 투자 부동산

5,708

399

6,107

전기

(단위 : 백만원)

토지

건물

자산 합계

기초 투자부동산

5,708

450

6,158

감가상각비, 투자부동산

0

(25)

(25)

기말 투자 부동산

5,708

425

6,133

투자부동산에서 발생한 임대수익, 순직접운영비용

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

투자부동산에서 발생한 임대수익

18

투자부동산과 직접 관련된 운영비용

(13)

투자부동산에서 발생한 임대수익, 순직접운영비용

5

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

투자부동산에서 발생한 임대수익

67

투자부동산과 직접 관련된 운영비용

(61)

투자부동산에서 발생한 임대수익, 순직접운영비용

6

투자부동산의 장부금액과 공정가치의 차이에 대한 설명

한편, 당기말 현재 투자부동산의 장부금액은 공정가치와 중요한 차이가 없습니다.

14. 기타자산 (연결)

기타자산에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

기타유동자산

기타유동자산

선급금

11,564

선급비용

26,968

선급제세

18,017

기타유동자산

56,549

기타비유동자산

기타비유동자산

선급비용

586

기타자산 합계

57,135

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

기타유동자산

기타유동자산

선급금

6,424

선급비용

26,310

선급제세

15,605

기타유동자산

48,339

기타비유동자산

기타비유동자산

선급비용

1,146

기타자산 합계

49,485

15. 매입채무 및 기타지급채무 (연결)

매입채무 및 기타채무

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

매입채무 및 기타유동채무

매입채무 및 기타유동채무

매입채무

406,367

미지급금

366,739

미지급금

공급자금융약정에 해당하는 금융부채

101,526

공급자가 금융제공자에게서 이미 대금을 수취한 부분에 해당하는 금융부채

101,526

미지급비용

238,913

매입채무 및 기타유동채무

1,012,019

매입채무 및 기타비유동채무

매입채무 및 기타비유동채무

예수보증금

3,378

매입채무 및 기타 채무 합계

1,015,397

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

매입채무 및 기타유동채무

매입채무 및 기타유동채무

매입채무

369,738

미지급금

251,177

미지급금

공급자금융약정에 해당하는 금융부채

공급자가 금융제공자에게서 이미 대금을 수취한 부분에 해당하는 금융부채

미지급비용

248,650

매입채무 및 기타유동채무

869,565

매입채무 및 기타비유동채무

매입채무 및 기타비유동채무

예수보증금

4,339

매입채무 및 기타 채무 합계

873,904

공급자금융약정에 대한 공시

당기말 현재 미지급금 금액에는 공급자금융약정(구매카드 약정)과 관련된 금액이101,526백만원이 포함되어 있습니다.연결회사는 공급자와 합의하여 카드약정에 따른 신용공여기간 종료일에 결제대금을 카드사에 지급하는 기업 구매카드약정을 당기 신규로 체결하였으며, 내용은 다음과 같습니다.연결회사는 매월 실행액과 동액의 한도(특정목적한도)로 동일한 사업계열의 유사한 다른 매입채무 및 기타채무에 대한 일반적인 대급지급기일보다 늦게 회사가 카드사에 대금을 지급할 수 있는 조건의 공급자금융약정을 체결하고 있으며, 지급일자에 결제되는 수수료율은 타 금융기관으로부터의 다른 차입금에 적용되는 이자율보다 낮은 수준입니다.카드사에 지급하는 금액은 본래의 성격이 정상적인 영업과정에서 재화나 용역을 구입하는 활동으로 목적 자체의 변경이 없고, 카드사에 대한 결제 기한이 1년 이내의 정상영업주기 내에 있습니다.또한 동 약정과 관련하여 담보를 제공하지 아니하므로, 미지급금으로 분류하고 현금흐름표에서 영업활동현금으로 표시하였습니다.공급자금융약정에 해당하는 금융부채의 지급기일 범위와 공급자금융약정에 해당하지 않는 비교가능한 매입채무 및 기타채무의 지급기일 범위는 다음과 같습니다.- 공급자금융약정에 해당하는 미지급금의 지급기일의 범위 : 지급어음 결제일 경과 후 91일- 공급자금융약정이 아닌 비교가능한 미지급금의 지급기일의 범위 : 청구서 발행일 후 90일~120일공급자금융약정에 해당하는 부채의 당기 변동은 주로 재화와 용역의 구매에 따른 증가와 후속적인 현금정산에 기인하며, 이외의 다른 중요한 비현금변동은 없습니다.연결회사는 공급자금융약정의 대상이 되는 부채의 금액이 제한적이고 유사한 조건으로 다른 금융재원을 사용할 수 있으므로, 공급자금융약정으로 인하여 유의적인 유동성위험에 노출되지 않습니다.

16. 차입금 (연결)

차입금에 대한 세부 정보

당기

(단위 : 백만원)

차입금명칭

차입금명칭 합계

단기차입금

장기 차입금

일반대출

당좌차월

USANCE

원화장기차입금 1

외화장기차입금 1

외화장기차입금 2

외화장기차입금 3

외화장기차입금 4

외화장기차입금 5

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

차입처

한국산업은행 외

한국산업은행

한국산업은행 외

한국산업은행 외

수출입은행 외

KEB하나은행 외

한국산업은행 외

수출입은행 외

중국은행 외

차입금, 이자율

0.0270

0.0750

0.0490

0.0544

0.0666

0.0668

0.0620

0.0622

0.0620

0.0621

0.0520

0.0596

0.0310

0.0540

차입금, 만기

2027.07.06

2027.07.06

2027.07.06

2027.07.06

2034.03.23

단기차입금

921,127

0

129,614

1,050,741

명목금액

424,602

21,078

44,547

77,778

0

313,427

881,432

유동성장기차입금

(97,994)

현재가치할인차금, 장기차입금

0

장기차입금

783,438

담보로 제공된 자산에 대한 공시

당기말 현재 상기 단기차입금과 관련하여 연결회사의 유형자산 및 지배기업이 보유하고 있는 Kumho Tire H.K. 투자주식 등이 담보로 제공되어 있습니다.(주석 10 참조)당기말 현재 상기 장기차입금과 관련하여 연결회사의 재고자산, 유형자산 및 KumhoTire U.S.A가 보유하고 있는 Kumho Tire Georgia Inc. 투자주식 등이 담보로 제공되어 있습니다(주석 9,10 참조).

전기

(단위 : 백만원)

차입금명칭

차입금명칭 합계

단기차입금

장기 차입금

일반대출

당좌차월

USANCE

원화장기차입금 1

외화장기차입금 1

외화장기차입금 2

외화장기차입금 3

외화장기차입금 4

외화장기차입금 5

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

차입처

한국산업은행 외

한국산업은행

한국산업은행 외

한국산업은행 외

수출입은행 외

KEB하나은행 외

한국산업은행 외

수출입은행 외

중국은행 외

차입금, 이자율

차입금, 만기

2027.07.06

2027.07.06

2027.07.06

2027.07.06

2034.03.23

단기차입금

737,005

3,381

64,502

804,888

명목금액

530,154

27,430

40,937

210,080

244,986

330,193

1,383,780

유동성장기차입금

(124,268)

현재가치할인차금, 장기차입금

(2,833)

장기차입금

1,256,679

담보로 제공된 자산에 대한 공시

당기말 현재 상기 단기차입금과 관련하여 연결회사의 유형자산 및 지배기업이 보유하고 있는 Kumho Tire H.K. 투자주식 등이 담보로 제공되어 있습니다.(주석 10 참조)당기말 현재 상기 장기차입금과 관련하여 연결회사의 재고자산, 유형자산 및 KumhoTire U.S.A가 보유하고 있는 Kumho Tire Georgia Inc. 투자주식 등이 담보로 제공되어 있습니다(주석 9,10 참조).

17. 기타부채 (연결)

기타부채에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

그밖의 유동부채

그밖의 유동부채

선수금

24,280

선수수익

1,911

예수금

7,715

예수제세

12,291

기타

884

기타 유동부채 합계

47,081

그밖의 비유동 부채

그밖의 비유동 부채

기타 비유동 부채

6,027

기타부채 합계

53,108

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

그밖의 유동부채

그밖의 유동부채

선수금

23,278

선수수익

401

예수금

7,120

예수제세

20,672

기타

825

기타 유동부채 합계

52,296

그밖의 비유동 부채

그밖의 비유동 부채

기타 비유동 부채

323

기타부채 합계

52,619

18. 온실가스배출권 및 배출부채 (연결)

무상할당 배출권 수량에 대한 공시

2023년도 분

2024년도 분

2025년도 분

계획기간 합계

무상할당배출권 수량 (단위 KAU)

251,921

249,562

249,562

751,045

온실가스배출권 변동내역에 대한 공시

(단위 : 백만원)

2023년도 분

2024년도 분

기초 배출권 수량 (단위: KAU)

2,652

5,296

배출권 무상할당, 수량 (단위: KAU)

251,921

249,562

배출권 매입, 수량 (단위: KAU)

8,333

0

배출권 사용, 수량 (단위: KAU)

(257,548)

0

배출권 처분, 수량 (단위: KAU)

0

0

배출권 할당 취소, 수량 (단위: KAU)

(62)

(54)

기말 배출권, 수량 (단위: KAU)

5,296

254,804

기초 배출권, 금액

0

42

배출권 무상할당, 금액

0

0

배출권 매입, 금액

66

0

배출량 사용, 금액

(24)

0

배출권 처분, 금액

0

0

배출권 할당취소, 금액

0

0

기말 배출권, 금액

42

42

배출부채 및 배출량 추정치에 대한 공시

배출부채는 할당된 배출권을 실제 배출량이 초과할 때에만 인식합니다. 당기 말 현재 연결회사가 인식한 배출부채는 59백만원입니다. 한편, 당기의 온실가스 배출량추정치는 258,035 tCO2-eq 입니다.

배출부채 금액에 대한 공시

(단위 : 백만원)

공시금액

유동배출부채

59

19. 종업원급여 (연결)

확정급여제도에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

확정급여채무, 현재가치

417,331

사외적립자산, 공정가치

(250,168)

국민연금전환금

(274)

순확정급여부채(자산)

166,889

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

확정급여채무, 현재가치

355,244

사외적립자산, 공정가치

(201,977)

국민연금전환금

(312)

순확정급여부채(자산)

152,955

순확정급여부채(자산)에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

확정급여채무의 현재가치

사외적립자산

순확정급여부채(자산) 합계

순확정급여채무(자산)의 변동

순확정급여채무(자산)의 변동

기초 순확정급여부채(자산)

355,244

(202,289)

152,955

당기손익의 비용(수익)으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동

당기손익의 비용(수익)으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동

당기근무원가, 순확정급여부채(자산)

32,797

32,797

이자비용(수익), 순확정급여부채(자산)

15,414

(8,734)

6,680

과거근무원가, 순확정급여부채(자산)

14,195

14,195

재측정이익(손실), 순 확정급여채무(자산)

재측정이익(손실), 순 확정급여채무(자산)

인구통계적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손실(이익), 순 확정급여부채(자산)

(854)

(854)

재무적 가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손실(이익), 순 확정급여부채(자산)

10,950

10,950

경험조정에서 발생하는 보험수리적 손실(이익), 순확정급여부채(자산)

38,001

38,001

이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익, 순확정급여부채(자산)

(930)

(930)

총 재측정손익, 순확정급여부채(자산)

48,097

(930)

47,167

확정급여제도의 재측정손익(세후기타포괄손익)

(35,507)

제도에서 지급한 금액, 순확정급여부채(자산)

(48,416)

15,511

(32,905)

제도에 납입한 총 기여금, 순확정급여부채(자산)

(54,000)

(54,000)

기말 순확정급여부채(자산)

417,331

(250,442)

166,889

확정급여채무의 가중평균만기

6년2개월

당기손익으로 인식된 비용(수익)으로 인한 순확정급여부채(자산)의 증가(감소) 합계

53,672

전기

(단위 : 백만원)

확정급여채무의 현재가치

사외적립자산

순확정급여부채(자산) 합계

순확정급여채무(자산)의 변동

순확정급여채무(자산)의 변동

기초 순확정급여부채(자산)

326,006

(177,328)

148,678

당기손익의 비용(수익)으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동

당기손익의 비용(수익)으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동

당기근무원가, 순확정급여부채(자산)

29,642

29,642

이자비용(수익), 순확정급여부채(자산)

16,620

(9,047)

7,573

과거근무원가, 순확정급여부채(자산)

0

0

재측정이익(손실), 순 확정급여채무(자산)

재측정이익(손실), 순 확정급여채무(자산)

인구통계적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손실(이익), 순 확정급여부채(자산)

0

0

재무적 가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손실(이익), 순 확정급여부채(자산)

22,456

22,456

경험조정에서 발생하는 보험수리적 손실(이익), 순확정급여부채(자산)

9,979

9,979

이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익, 순확정급여부채(자산)

58

58

총 재측정손익, 순확정급여부채(자산)

32,435

58

32,493

확정급여제도의 재측정손익(세후기타포괄손익)

(25,081)

제도에서 지급한 금액, 순확정급여부채(자산)

(49,459)

14,028

(35,431)

제도에 납입한 총 기여금, 순확정급여부채(자산)

(30,000)

(30,000)

기말 순확정급여부채(자산)

355,244

(202,289)

152,955

확정급여채무의 가중평균만기

5년10개월

당기손익으로 인식된 비용(수익)으로 인한 순확정급여부채(자산)의 증가(감소) 합계

37,215

보험수리적 가정의 공시

당기

할인율에 대한 보험수리적 가정

미래임금상승률에 대한 보험수리적 가정

할인율에 대한 보험수리적 가정

0.0410

미래임금상승률에 대한 보험수리적 가정

0.03

전기

할인율에 대한 보험수리적 가정

미래임금상승률에 대한 보험수리적 가정

할인율에 대한 보험수리적 가정

0.0461

미래임금상승률에 대한 보험수리적 가정

0.03

사외적립자산의 공정가치에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

사외적립자산

사외적립자산의 종류, 공정가치 화폐금액

사외적립자산의 종류, 공정가치 화폐금액

예적금 공정가치

250,168

국민연금전환금 공정가치

274

사외적립자산 합계, 공정가치

250,442

사외적립자산의 종류, 공정가치 금액비율

사외적립자산의 종류, 공정가치 금액비율

예적금 비율

0.999

국민연금전환금 비율

0.001

전기

(단위 : 백만원)

사외적립자산

사외적립자산의 종류, 공정가치 화폐금액

사외적립자산의 종류, 공정가치 화폐금액

예적금 공정가치

201,977

국민연금전환금 공정가치

312

사외적립자산 합계, 공정가치

202,289

사외적립자산의 종류, 공정가치 금액비율

사외적립자산의 종류, 공정가치 금액비율

예적금 비율

0.998

국민연금전환금 비율

0.002

보험수리적가정의 민감도분석에 대한 공시

(단위 : 백만원)

보험수리적가정의 합리적인 범위 내에서의 발생가능한 증가율

보험수리적가정의 합리적인 범위 내에서의 발생가능한 감소율

보험수리적가정의 합리적인 범위 내에서의 발생가능한 증가로 인한 확정급여부채의 증가(감소)

보험수리적가정의 합리적인 범위 내에서의 발생가능한 감소로 인한 확정급여채무의 증가(감소)

보험수리적 가정

할인율에 대한 보험수리적 가정

0.01

0.01

(24,078)

26,921

미래임금상승률에 대한 보험수리적 가정

0.01

0.01

26,964

(24,556)

확정기여제도에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

퇴직급여비용, 확정기여제도

450

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

퇴직급여비용, 확정기여제도

307

기타장기종업원급여제도에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

비유동종업원급여충당부채

기타장기종업원급여

기타장기종업원급여 제도

기타장기종업원급여 제도

53,288

23,935

직원보상약정 등

63,377

35,300

기타장기종업원급여 제도 합계

116,665

59,235

전기

(단위 : 백만원)

비유동종업원급여충당부채

기타장기종업원급여

기타장기종업원급여 제도

기타장기종업원급여 제도

37,791

12,987

직원보상약정 등

31,019

26,240

기타장기종업원급여 제도 합계

68,809

39,227

20. 충당부채 (연결)

기타충당부채에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

기초

설정

지급

대체

환율차이

기말

유동충당부채

비유동충당부채

충당부채의 성격에 대한 기술

기타충당부채

소송충당부채

15,881

8,075

(7,833)

0

0

16,123

0

16,123

관련 소송의 구체적인 내용은 주석 30 (4)에서 기술하고 있습니다.

판매보증충당부채

16,471

9,069

(9,113)

0

1,007

17,434

8,773

8,661

복구충당부채

598

46

0

(112)

0

532

0

532

복구충당부채 대체는 건물임대차계약 갱신으로 인한 변동입니다.

기타충당부채 합계

32,950

17,190

(16,946)

(112)

1,007

34,089

8,773

25,316

전기

(단위 : 백만원)

기초

설정

지급

대체

환율차이

기말

유동충당부채

비유동충당부채

충당부채의 성격에 대한 기술

기타충당부채

소송충당부채

74,040

3,990

(48,239)

(13,910)

0

15,881

5

15,876

관련 소송의 구체적인 내용은 주석 30 (4)에서 기술하고 있습니다.

판매보증충당부채

16,828

4,354

(4,778)

0

67

16,471

8,227

8,244

복구충당부채

570

28

0

0

0

598

0

598

기타충당부채 합계

91,438

8,372

(53,017)

(13,910)

67

32,950

8,232

24,718

21. 자본 (연결)

주식의 분류에 대한 공시

당기

보통주

발행주식수

287,260,287

전기

보통주

발행주식수

287,260,287

자본의 구성요소에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

자본금

자본잉여금

기타자본구성요소

기타포괄손익누계액

보통주자본금

1,436,301

주식발행초과금

220,533

기타자본잉여금

4,452

자기주식처분손실

(16)

기타자본조정

(19,522)

해외사업환산이익

265,848

자본

1,436,301

224,985

(19,538)

265,848

전기

(단위 : 백만원)

자본금

자본잉여금

기타자본구성요소

기타포괄손익누계액

보통주자본금

1,436,301

주식발행초과금

220,533

기타자본잉여금

4,452

자기주식처분손실

(16)

기타자본조정

(19,522)

해외사업환산이익

99,024

자본

1,436,301

224,985

(19,538)

99,024

22. 고객과의 계약에서 생기는 수익 및 관련 계약자산과 계약부채 (연결)

고객과의 계약에서 생기는 수익의 구분에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

고객과의 계약에서 생기는 수익

재화나 용역의 이전 시기

한 시점에 이전하는 재화나 서비스

4,268,595

기간에 걸쳐 이전하는 재화나 서비스

263,583

재화나 용역의 이전 시기 합계

4,532,178

전기

(단위 : 백만원)

고객과의 계약에서 생기는 수익

재화나 용역의 이전 시기

한 시점에 이전하는 재화나 서비스

3,899,321

기간에 걸쳐 이전하는 재화나 서비스

142,091

재화나 용역의 이전 시기 합계

4,041,412

고객과의 계약에서 생기는 수취채권, 계약자산, 계약부채에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

계약부채

제품과 용역

운송용역

1,911

미이행된 수행의무

24,280

제품과 용역 합계

26,191

전기

(단위 : 백만원)

계약부채

제품과 용역

운송용역

401

미이행된 수행의무

23,278

제품과 용역 합계

23,679

기초 계약부채 잔액 중 인식한 수익에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

기초 계약부채 잔액 중 인식한 수익

제품과 용역

운송용역

401

미이행된 수행의무

22,109

전기

(단위 : 백만원)

기초 계약부채 잔액 중 인식한 수익

제품과 용역

운송용역

753

미이행된 수행의무

25,009

23. 비용의 성격별 분류 (연결)

비용의 성격별 분류 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

재고자산의 변동

(247,485)

원재료와 상품매입액

1,811,640

종업원급여

688,020

감가상각비

292,570

무형자산상각비

502

광고선전비

80,146

운반비

420,968

지급수수료

41,936

수도광열비

179,992

복리후생비

153,218

용역비

71,880

연구와 개발 비용

49,153

수선비

28,865

소모품비

42,930

기타비용

329,251

성격별 비용 합계

3,943,586

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

재고자산의 변동

92,960

원재료와 상품매입액

1,586,187

종업원급여

586,791

감가상각비

273,722

무형자산상각비

138

광고선전비

61,657

운반비

274,755

지급수수료

39,533

수도광열비

170,332

복리후생비

147,754

용역비

67,485

연구와 개발 비용

45,365

수선비

25,302

소모품비

45,958

기타비용

212,463

성격별 비용 합계

3,630,402

24. 판매비와관리비 (연결)

판매비와관리비에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

급여, 판관비

173,739

퇴직급여, 판관비

13,189

복리후생비, 판관비

42,077

여비교통비, 판관비

13,771

임차료, 판관비

6,991

감가상각비, 판관비

60,429

무형자산상각비, 판관비

502

보험료, 판관비

11,343

광고선전비, 판관비

80,146

운반비, 판관비

167,346

외주용역비, 판관비

42,479

교환보상비

9,069

대손상각비(대손충당금환입), 판관비

(1,767)

판매수수료, 판관비

14,702

지급수수료, 판관비

36,935

연구비, 판관비

47,665

기타판매비와관리비

75,042

판매비와관리비 합계

793,658

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

급여, 판관비

163,253

퇴직급여, 판관비

11,548

복리후생비, 판관비

38,093

여비교통비, 판관비

11,426

임차료, 판관비

6,549

감가상각비, 판관비

52,713

무형자산상각비, 판관비

138

보험료, 판관비

11,000

광고선전비, 판관비

61,657

운반비, 판관비

134,123

외주용역비, 판관비

35,418

교환보상비

5,284

대손상각비(대손충당금환입), 판관비

4,714

판매수수료, 판관비

15,586

지급수수료, 판관비

34,194

연구비, 판관비

42,968

기타판매비와관리비

70,396

판매비와관리비 합계

699,060

25. 기타수익 및 기타비용 (연결)

기타수익 및 기타비용

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

기타수익

163,022

기타수익

외환차이

149,226

유형자산처분이익

1,315

유형자산손상차손환입

0

기타대손충당금환입

933

잡이익

11,532

사용권자산처분이익

16

기타비용

180,760

기타비용

외환차이

147,709

유형자산처분손실

14,787

기타의대손상각비

906

기부금

72

잡손실

16,768

당기손익으로 인식된 손상차손, 유형자산

0

사용권자산처분손실

470

재고자산폐기손실

48

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

기타수익

134,750

기타수익

외환차이

110,836

유형자산처분이익

627

유형자산손상차손환입

1,391

기타대손충당금환입

1,164

잡이익

20,623

사용권자산처분이익

109

기타비용

142,627

기타비용

외환차이

99,325

유형자산처분손실

18,905

기타의대손상각비

1,286

기부금

47

잡손실

1,671

당기손익으로 인식된 손상차손, 유형자산

20,748

사용권자산처분손실

293

재고자산폐기손실

352

26. 금융수익 및 금융원가 (연결)

금융수익 및 금융비용

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

금융수익

25,517

금융수익

이자수익

16,376

외환차이

9,086

당기손익-공정가치 측정 금융자산 평가이익

55

당기손익-공정가치 측정 금융자산 처분이익

0

금융원가

163,094

금융원가

이자비용

141,175

외환차이

21,919

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

금융수익

9,550

금융수익

이자수익

4,398

외환차이

4,842

당기손익-공정가치 측정 금융자산 평가이익

58

당기손익-공정가치 측정 금융자산 처분이익

252

금융원가

185,553

금융원가

이자비용

171,776

외환차이

13,777

27. 법인세비용 (연결)

법인세비용(수익)의 주요 구성요소

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

당기법인세비용(수익) 및 과거기간의 당기법인세 조정

당기법인세비용(수익) 및 과거기간의 당기법인세 조정

법인세부담액

35,757

과거기간의 당기법인세 조정

3,525

당기법인세비용(수익) 및 과거기간의 당기법인세 조정 합계

39,282

일시적차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용(수익)

30,717

기타포괄손익의 각 구성요소와 관련된 법인세

11,660

기타포괄손익의 각 구성요소와 관련된 법인세

기타포괄손익에 포함되는, 확정급여제도의 재측정에 관련되는 법인세

11,660

법인세비용(수익) 합계

81,659

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

당기법인세비용(수익) 및 과거기간의 당기법인세 조정

당기법인세비용(수익) 및 과거기간의 당기법인세 조정

법인세부담액

20,284

과거기간의 당기법인세 조정

1,092

당기법인세비용(수익) 및 과거기간의 당기법인세 조정 합계

21,376

일시적차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용(수익)

26,494

기타포괄손익의 각 구성요소와 관련된 법인세

7,412

기타포괄손익의 각 구성요소와 관련된 법인세

기타포괄손익에 포함되는, 확정급여제도의 재측정에 관련되는 법인세

7,412

법인세비용(수익) 합계

55,282

회계이익에 적용세율을 곱하여 산출한 금액에 대한 조정

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

회계이익

433,277

적용세율에 의한 법인세비용(수익)

107,293

비과세수익

(362)

비과세비용

661

법인세추납액

3,525

당기법인세비용을 감소시키는 데 사용된 세액공제로부터 발생한 효익

(3,600)

이연법인세자산으로 인식되지 않은 미사용 세무상결손금

(8,548)

이연법인세자산(부채)으로 인식되지 않은 차감(가산)할 일시적차이

(40,866)

회계이익과 법인세비용(수익)간의 조정에 대한 기타법인세효과

23,556

법인세비용(수익)

81,659

평균유효세율

0.1885

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

회계이익

227,131

적용세율에 의한 법인세비용(수익)

52,418

비과세수익

(42)

비과세비용

267

법인세추납액

1,092

당기법인세비용을 감소시키는 데 사용된 세액공제로부터 발생한 효익

0

이연법인세자산으로 인식되지 않은 미사용 세무상결손금

0

이연법인세자산(부채)으로 인식되지 않은 차감(가산)할 일시적차이

(16,653)

회계이익과 법인세비용(수익)간의 조정에 대한 기타법인세효과

18,200

법인세비용(수익)

55,282

평균유효세율

0.2434

일시적차이, 미사용 세무상 결손금과 미사용 세액공제에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

이연법인세부채(자산)의 변동에 대한 조정

미사용 이월결손금과 세액공제로 인한 차감할 일시적 차이의 소멸일에 대한 설명

이연법인세부채로 인식되지 않은 종속기업, 지점 및 관계기업에 대한 투자자산, 그리고 공동약정 투자지분과 관련된 일시적차이

이연법인세자산으로 인식되지 않은 차감할 일시적차이

이연법인세자산(부채)로 인식하지 않은 일시적차이에 대한 설명

기초 이연법인세부채(자산)

총 이연법인세부채(자산)의 증가(감소)

기말 이연법인세부채(자산)

일시적차이, 미사용 세무상 결손금과 미사용 세액공제

일시적차이

순확정급여부채(자산)

(34,858)

(6,397)

(41,255)

즉시상각의제

(2,178)

24

(2,154)

유형자산손상차손

(1,976)

58

(1,918)

장기미지급비용

(8,603)

(4,561)

(13,164)

법적소송충당부채

(3,619)

(367)

(3,986)

미지급비용

(18,530)

5,875

(12,655)

재고자산 평가충당금

(1,074)

(6,417)

(7,491)

기타 차감할 일시적차이

(53,152)

(31,994)

(85,146)

차감할 일시적차이

(123,990)

(43,779)

(167,769)

제품보증충당부채

2,190

282

2,472

토지재평가차액

21,603

1,830

23,433

채무조정이익

0

0

0

사용권자산

1,360

5,408

6,768

리스채권

99

71

170

기타 가산할 일시적차이

66,160

6,392

72,552

가산할 일시적차이

91,412

13,983

105,395

종속기업에 대한 투자자산

257,945

1,619,470

미사용 세액공제

(9,929)

(3,994)

(13,923)

1,370

미사용 세무상 결손금

(185,028)

64,506

(120,522)

연결회사는 세무상 결손금에 대하여 연결회사의 예상영업실적과 법인세법상 이월결손금의 소멸시효에 대한 추정을 종합적으로 고려하여 자산성을 판단 후 이연법인세자산을 인식하였습니다.

일시적차이, 미사용 세무상 결손금과 미사용 세액공제 합계

(227,535)

30,716

(196,819)

당기말 현재 종속기업에 대한 투자지분과 관련된 일시적차이 257,945백만원(전기말: 274,445백만원)에 대하여 이연법인세부채를 인식하지 않았습니다.지배기업은 종속기업과 관련된 가산할 일시적차이의 소멸을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 가산할 일시적차이가 소멸되지 않을 것으로 판단하고 있습니다.당기말 현재 연결회사는 상기 일시적차이 중 종속기업투자 등과 관련하여 발생한 차감할 일시적차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있으며 예측 가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높아 이로 인한 일시적차이 1,619,470백만원(전기말: 1,778,169백만원)에 대하여 이연법인세자산을 인식하지 않았습니다. 또한, 당기말 현재 실현가능성이 높지 않은 이월세액공제 1,370백만원에 대하여 이연법인세자산을 인식하지 않았습니다.

전기

(단위 : 백만원)

이연법인세부채(자산)의 변동에 대한 조정

미사용 이월결손금과 세액공제로 인한 차감할 일시적 차이의 소멸일에 대한 설명

이연법인세부채로 인식되지 않은 종속기업, 지점 및 관계기업에 대한 투자자산, 그리고 공동약정 투자지분과 관련된 일시적차이

이연법인세자산으로 인식되지 않은 차감할 일시적차이

이연법인세자산(부채)로 인식하지 않은 일시적차이에 대한 설명

기초 이연법인세부채(자산)

총 이연법인세부채(자산)의 증가(감소)

기말 이연법인세부채(자산)

일시적차이, 미사용 세무상 결손금과 미사용 세액공제

일시적차이

순확정급여부채(자산)

(33,913)

(945)

(34,858)

즉시상각의제

(3,890)

1,712

(2,178)

유형자산손상차손

(2,004)

28

(1,976)

장기미지급비용

(7,188)

(1,415)

(8,603)

법적소송충당부채

(16,889)

13,270

(3,619)

미지급비용

(3,320)

(15,210)

(18,530)

재고자산 평가충당금

(1,744)

670

(1,074)

기타 차감할 일시적차이

(33,498)

(19,654)

(53,152)

차감할 일시적차이

(102,446)

(21,544)

(123,990)

제품보증충당부채

1,952

238

2,190

토지재평가차액

21,622

(19)

21,603

채무조정이익

1,168

(1,168)

0

사용권자산

2,308

(948)

1,360

리스채권

118

(19)

99

기타 가산할 일시적차이

67,502

(1,342)

66,160

가산할 일시적차이

94,670

(3,258)

91,412

종속기업에 대한 투자자산

274,445

1,778,169

미사용 세액공제

(13,906)

3,977

(9,929)

미사용 세무상 결손금

(232,347)

47,319

(185,028)

연결회사는 세무상 결손금에 대하여 연결회사의 예상영업실적과 법인세법상 이월결손금의 소멸시효에 대한 추정을 종합적으로 고려하여 자산성을 판단 후 이연법인세자산을 인식하였습니다.

일시적차이, 미사용 세무상 결손금과 미사용 세액공제 합계

(254,029)

26,494

(227,535)

당기말 현재 종속기업에 대한 투자지분과 관련된 일시적차이 257,945백만원(전기말: 274,445백만원)에 대하여 이연법인세부채를 인식하지 않았습니다.지배기업은 종속기업과 관련된 가산할 일시적차이의 소멸을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 가산할 일시적차이가 소멸되지 않을 것으로 판단하고 있습니다.당기말 현재 연결회사는 상기 일시적차이 중 종속기업투자 등과 관련하여 발생한 차감할 일시적차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있으며 예측 가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높아 이로 인한 일시적차이 1,619,470백만원(전기말: 1,778,169백만원)에 대하여 이연법인세자산을 인식하지 않았습니다. 또한, 당기말 현재 실현가능성이 높지 않은 이월세액공제 1,370백만원에 대하여 이연법인세자산을 인식하지 않았습니다.

실무적으로 결정하기 어려운 잠재적인 법인세효과가 있는지 여부에 대한 기술

연결회사는 과거 세무조사시에 발생했던 내용에 대해 세무조정에 반영하고 있어 특별한 불확실성이 없는 것으로 판단하고 있으며 또한 법인세 해석과 과거 경험을 포함하여 많은 요소의 평가에 근거하여 적절하다고 판단하고 있습니다.다만 새로운 유권해석 및 판례의 생성, 과세관청의 입장변경 등으로 인하여 기존 법인세 처리의 불확실성이 다소 존재할 여지가 있습니다.연결회사의 이월결손금 및 이월세액공제 규모를 고려하면 추가 납부의 리스크는 거의 없다고 판단되나, 이연법인세자산(부채)에는영향을 미칠수 있습니다.

필라2 법인세와 관련되는 이연법인세 자산부채의 인식 및 공시에 대한 예외 규정을 적용하였다는 사실의 공시

연결회사는 기업회계기준서 제1012호의 이연법인세에 대한 일시적인 예외규정을 적용하여, 필라 2 법률과 관련된 이연법인세자산과 부채를 인식하지 않고 있으며 이연법인세와 관련된 정보를 공시하지 않습니다.

재무제표이용자가 필라2 법률에서 생기는 필라2 법인세에 대한 기업의 익스포저를 이해하는 데 도움이 되는, 이미 알고 있거나 합리적으로 추정할 수 있는 정보에 대한 공시

필라2 법률에 따라 연결회사는 각 구성기업이 속해 있는 관할국별 GloBE 유효세율과 최저한세율 15%의 차액에 대하여 추가세액을 납부해야 합니다.연결회사의 종속기업 중 베트남 소재 종속기업 Kumho Tire Vietnam Co.,Ltd.에서만 추가세액이 발생하나 베트남이 적격소재국추가세 제도를 도입하였으므로 관련 세액을 베트남 종속기업이 납부할 예정입니다.베트남 종속기업 Kumho Tire Vietnam Co.,Ltd.의 경우 GloBE 실효세율이 15%에 미달하여 이로 인해 당기에 인식할 필라2 법인세비용은 480백만원입니다.추정 연간 실효세율은 종속기업이 제공받는 세제 혜택, 후속 기간에 발생하는 법률에서 요구하는 글로벌최저한세소득의 계산을 위한 회계상 순손익에 대한 조정사항 등 다양한 요인들로 인하여 변경될 수 있습니다. 이에 따라 필라 2 법인세와 관련되는 당기법인세비용은 추정 불확실성에 노출되어 있습니다.

28. 주당이익 (연결)

주당이익

당기

(단위 : 원)

보통주

가중평균유통보통주식수

287,260,287

지배기업의 보통주에 귀속되는 계속영업당기순이익(손실)

324,873,519,111

계속영업기본주당이익(손실)

1,131

계속영업희석주당이익(손실)

1,131

기본 및 희석주당이익의 계산을 위한 분모의 조정에 대한 기술

보고기간종료일 현재 희석효과가 있는 유가증권이 발행되지 않았으므로 기본주당이익과 희석주당이익은 일치합니다.

유통주식수의 조정

유통주식수의 조정

유통주식수의 기초수량

287,260,287

유통주식수의 증가(감소) 합계

0

유통주식수의 기말수량

287,260,287

전기

(단위 : 원)

보통주

가중평균유통보통주식수

287,260,287

지배기업의 보통주에 귀속되는 계속영업당기순이익(손실)

157,773,889,754

계속영업기본주당이익(손실)

549

계속영업희석주당이익(손실)

549

기본 및 희석주당이익의 계산을 위한 분모의 조정에 대한 기술

보고기간종료일 현재 희석효과가 있는 유가증권이 발행되지 않았으므로 기본주당이익과 희석주당이익은 일치합니다.

유통주식수의 조정

유통주식수의 조정

유통주식수의 기초수량

287,260,287

유통주식수의 증가(감소) 합계

0

유통주식수의 기말수량

287,260,287

29. 현금흐름표 (연결)

영업활동현금흐름

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

당기순이익조정을 위한 가감

651,163

당기순이익조정을 위한 가감

이자비용

141,175

법인세비용

81,659

외화환산손실

60,488

퇴직급여

53,672

감가상각비

292,570

대손상각비 조정

(1,767)

유형자산처분손실

14,787

유형자산손상차손 조정

0

무형자산상각비

502

재고자산폐기손실

47

재고자산평가손실(환입)

7,092

기타장기종업원급여

59,235

판매보증충당부채전입

9,069

기타의 대손상각비 조정

(27)

소송충당부채전입

8,075

이자수익

(16,376)

외화환산이익

(57,517)

유형자산손상차손환입 조정

0

유형자산처분이익

(1,315)

당기손익-공정가치 측정 금융자산 평가이익

(55)

당기순이익조정을 위한 기타 가감

(151)

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동

(337,513)

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동

매출채권

(68,427)

미수금

82,032

선급비용

(149)

재고자산

(174,704)

기타자산

(6,579)

매입채무

(115,468)

미지급금

100,457

기타부채

(33,157)

판매보증충당부채

(9,113)

퇴직금의지급

(7,834)

사외적립자산의 납입

(42,240)

기타장기종업원급여의 지급

(54,000)

소송합의금의 지급

(8,331)

우리사주조합출연

0

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

당기순이익조정을 위한 가감

595,084

당기순이익조정을 위한 가감

이자비용

171,776

법인세비용

55,282

외화환산손실

17,328

퇴직급여

37,215

감가상각비

273,541

대손상각비 조정

4,714

유형자산처분손실

18,905

유형자산손상차손 조정

20,748

무형자산상각비

318

재고자산폐기손실

352

재고자산평가손실(환입)

(7,773)

기타장기종업원급여

39,226

판매보증충당부채전입

4,354

기타의 대손상각비 조정

122

소송충당부채전입

3,990

이자수익

(4,398)

외화환산이익

(20,697)

유형자산손상차손환입 조정

(1,391)

유형자산처분이익

(627)

당기손익-공정가치 측정 금융자산 평가이익

(58)

당기순이익조정을 위한 기타 가감

(17,843)

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동

(104,209)

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동

매출채권

(167,939)

미수금

(34,173)

선급비용

(212)

재고자산

113,931

기타자산

17,227

매입채무

70,699

미지급금

(32,253)

기타부채

57,173

판매보증충당부채

(4,778)

퇴직금의지급

(48,240)

사외적립자산의 납입

(28,804)

기타장기종업원급여의 지급

(30,000)

소송합의금의 지급

(6,780)

우리사주조합출연

(10,060)

현금및현금성자산을 수반하지 않은 주요 투자활동 및 재무활동

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

건설중인자산과의 대체에 따른 증가(감소),유형자산

178,271

유형자산 취득 관련 미지급금의 증가(감소)

(5,250)

유형자산 취득 관련 보증금의 감소

11,600

사용권자산의 추가

82,090

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

건설중인자산과의 대체에 따른 증가(감소),유형자산

387,470

유형자산 취득 관련 미지급금의 증가(감소)

10,036

유형자산 취득 관련 보증금의 감소

0

사용권자산의 추가

26,059

재무활동에서 생기는 부채의 조정에 관한 공시

당기

(단위 : 백만원)

재무활동에서 생기는 기초 부채

재무활동에서 생기는 부채의 변동

재무활동에서 생기는 기말 부채

그 밖의 변동에 대한 설명, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

재무현금흐름, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

환율변동효과, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

상각, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

대체, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

그 밖의 변동, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

재무활동에서 생기는 부채

단기차입금

자산부채변동의 유동비유동 분류

유동으로 분류되는 자산부채

804,888

177,253

68,600

0

0

0

1,050,741

비유동으로 분류되는 자산부채

장기 차입금

유동으로 분류되는 자산부채

124,268

(104,042)

64,160

0

13,608

0

97,994

비유동으로 분류되는 자산부채

1,256,679

(472,466)

12,833

0

(13,608)

0

783,438

리스 부채

유동으로 분류되는 자산부채

20,708

(29,550)

0

8,197

29,599

0

28,954

비유동으로 분류되는 자산부채

37,769

0

7,883

0

(29,599)

82,229

98,282

재무활동에서 생기는 부채 합계

2,244,312

(428,805)

153,476

8,197

0

82,229

2,059,409

재무활동에서 생기는 부채의 기타 변동내역에는 리스개시로 인한 리스부채 증가금액 및 이자지급액이 포함되어있습니다.

전기

(단위 : 백만원)

재무활동에서 생기는 기초 부채

재무활동에서 생기는 부채의 변동

재무활동에서 생기는 기말 부채

그 밖의 변동에 대한 설명, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

재무현금흐름, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

환율변동효과, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

상각, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

대체, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

그 밖의 변동, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

재무활동에서 생기는 부채

단기차입금

자산부채변동의 유동비유동 분류

유동으로 분류되는 자산부채

956,817

(206,483)

54,554

0

0

0

804,888

비유동으로 분류되는 자산부채

장기 차입금

유동으로 분류되는 자산부채

533,738

(209,623)

(58,686)

0

(141,161)

0

124,268

비유동으로 분류되는 자산부채

860,810

222,758

(1,191)

33,141

141,161

0

1,256,679

리스 부채

유동으로 분류되는 자산부채

21,102

(28,503)

0

4,373

17,061

6,675

20,708

비유동으로 분류되는 자산부채

28,842

0

10,288

0

(17,061)

15,700

37,769

재무활동에서 생기는 부채 합계

2,401,309

(221,851)

4,965

37,514

0

22,375

2,244,312

재무활동에서 생기는 부채의 기타 변동내역에는 리스개시로 인한 리스부채 증가금액 및 이자지급액이 포함되어있습니다.

30. 우발상황 및 약정사항 (연결)

보증 관련 우발부채, 비 PF 우발부채에 대한 공시

보증 관련 우발부채, 비 PF 우발부채에 대한 공시

(단위 : 백만원)

지급보증의 구분

제공받은 지급보증

제공받은 지급보증1

제공받은 지급보증2

보증처

한국산업은행 등

서울보증보험 등

기업의(으로의) 보증금액 (비 PF)

402,760

보증종류

수입신용장 개설 등

계약이행 지급보증

약정에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

약정 금액

공급자금융약정에 해당하는 약정 한도 및 실행액

약정에 대한 설명

약정의 유형

당좌차월약정

247,136

외화매출채권할인약정

701,373

약정의 유형 합계

948,509

101,526

상기 약정 이외에 연결회사는 당기 중 현대카드와 기업구매카드약정을 신규 체결하였으며 당기말 현재 한도 및 실행액은 101,526백만원입니다.(주석 15 참조)연결회사는 2018년 9월부터 파키스탄 센츄리사, 2024년 2월 사우디 Blatco사와 기술제공약정을 체결하고 있습니다.

전기

(단위 : 백만원)

약정 금액

공급자금융약정에 해당하는 약정 한도 및 실행액

약정에 대한 설명

약정의 유형

당좌차월약정

263,794

외화매출채권할인약정

551,291

약정의 유형 합계

815,085

연결회사는 2018년 9월부터 파키스탄 센츄리사, 2024년 2월 사우디 Blatco사와 기술제공약정을 체결하고 있습니다.

법적소송우발부채에 대한 공시

연결회사는 수 건의 소송이 진행 중에 있으며, 당기말 현재 피고로서 계류중인 사건의 소송가액은 국내 30,636백만원, 해외 7,105백만원입니다.국내 소송 중 통상임금 소송과 근로자지위 확인소송 관련하여 16,123백만원을 소송충당부채로 계상하고 있습니다.2021년 1월 28일 근로자지위확인소송 8, 9차 1심 패소, 2021년 3월 11일 통상임금소송 8차 3심 패소(파기환송), 2021년 9월 30일 통상임금소송 3, 5, 6차 3심 일부 패소하였습니다.근로자지위 확인소송 관련 위자료는 전기 중 16,188백만원을 지급하였습니다.통상임금 상여소송은 2022년 11월 16일 대법원 파기환송심에서 일부 패소하였으나,2023년 2월 조속한 경영정상화를 위한 노사합의를 도출했습니다. 합의서 동의 재직자 대상으로 전기 중 14,199백만원을 지급하였으며 퇴직자 대상으로 전기 중 16,991백만원을 지급하였습니다.또한, 통상임금소송 8차 파기환송심 패소에 따라 전기 중 19백만원을 지급했고, 당기중 합의를 통해 328백만원을 지급하였습니다.근로자지위확인소송을 통해 정규직이 된 전환자의 퇴직금 청구소송 2심에서 패소하여 전기에 178백만원을 지급하였고, 당기에는 합의를 통해 34백만원을 지급하였습니다.당기 중 통상임금 9차, 11차 판결에 따라 3,962백만원을 지급하였고 10차, 12차, 14차, 17차, 18차, 19차 화해권고 결정에 따른 합의금 1,852백만원을 지급하였습니다.당기말에는 근지위 퇴직금 소송 관련하여 정규직 전환 사원의 퇴직금 승계를 완료하였고 이에 따라 소송충당부채 6,345백만원을 환입하였습니다.상기 소송 관련하여 추가 소송의 제기 가능성이 존재하며, 이로 인하여 충당부채 금액에 변동이 발생할 수 있습니다. 당기말 현재 상기 소송의 전망은 예측할 수 없습니다.

법적소송우발부채에 대한 공시

(단위 : 백만원)

법적소송우발부채의 분류

피소(피고)

지역

본사 소재지 국가

외국

소송 금액

30,636

7,105

법적소송충당부채 합계

16,123

광주공장 이전 신부지 조성사업에 대한 설명

지배기업은 2021년 12월 30일 LH와 광주공장 이전 신부지 조성사업과 관련한 업무 협약을 체결하였고 2024년 10월 30일 LH와 금호타이어 광주공장 이전 신부지 토지매매계약을 체결하였습니다.

31. 특수관계자 (연결)

특수관계자에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

특수관계자

연결실체 최상위 지배기업의 명칭

Doublestar Group Co., Ltd.

지배기업의 명칭

Xingwei Korea Co., Ltd.

일반이용자가 이용할 수 있는 연결재무제표를 작성하는 가장 가까운 상위의 지배기업의 명칭

Qingdao Xingtou Equity Investment Fund CentreQingdao Xingwei International Investment Co., Ltd

기타특수관계자의 명칭

Doublestar International Trading,Qingdao Doublestar Tire Industrial,Qingdao Doublestar Material Procurement,Qingdao Star Monkey Tire,Qingdao Hailang Intelligent Equipment,Qingdao Xinghua Intelligent Equipment,Qingdao Hailang Precision Industry,Henan Iksda Recycled Resources,Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement

전기

(단위 : 백만원)

특수관계자

연결실체 최상위 지배기업의 명칭

Doublestar Group Co., Ltd.

지배기업의 명칭

Xingwei Korea Co., Ltd.

일반이용자가 이용할 수 있는 연결재무제표를 작성하는 가장 가까운 상위의 지배기업의 명칭

Qingdao Xingtou Equity Investment Fund CentreQingdao Xingwei International Investment Co., Ltd

기타특수관계자의 명칭

Doublestar International Trading,Qingdao Doublestar Tire Industrial,Qingdao Doublestar Material Procurement,Qingdao Star Monkey Tire,Qingdao Hailang Intelligent Equipment,Qingdao Xinghua Intelligent Equipment,Qingdao Hailang Precision Industry,Henan Iksda Recycled Resources,Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement

특수관계자거래에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

매출, 특수관계자거래

기타수익, 특수관계자거래

매입, 특수관계자거래

기타비용, 특수관계자거래

특수관계자거래에 대한 기술

전체 특수관계자

특수관계자

지배기업

Xingwei Korea Co., Ltd.

0

0

0

313

그 밖의 특수관계자

Doublestar International Trading

0

0

35,862

47

Qingdao Doublestar Tire Industrial

0

0

17,158

0

Qingdao Doublestar Material Procurement

0

0

7,606

0

Qingdao Star Monkey Tire

15,584

0

0

0

Qingdao Hailang Intelligent Equipment

0

0

0

2,597

Qingdao Xinghua Intelligent Equipment

0

0

0

2,485

Qingdao Hailang Precision Industry

0

0

0

1,178

Henan Iksda Recycled Resources

0

175

0

0

Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement

0

223

0

0

전체 특수관계자 합계

15,584

398

60,626

6,620

기타수익에는 원부자재 및 스크랩 매각거래를 포함하고 있습니다.기타비용에는 고정자산 매입거래를 포함하고 있습니다.

전기

(단위 : 백만원)

매출, 특수관계자거래

기타수익, 특수관계자거래

매입, 특수관계자거래

기타비용, 특수관계자거래

특수관계자거래에 대한 기술

전체 특수관계자

특수관계자

지배기업

Xingwei Korea Co., Ltd.

그 밖의 특수관계자

Doublestar International Trading

0

0

34,208

0

Qingdao Doublestar Tire Industrial

0

0

14,460

0

Qingdao Doublestar Material Procurement

0

0

10,390

0

Qingdao Star Monkey Tire

9,389

0

0

0

Qingdao Hailang Intelligent Equipment

0

0

0

1,606

Qingdao Xinghua Intelligent Equipment

0

0

0

172

Qingdao Hailang Precision Industry

0

0

0

1,606

Henan Iksda Recycled Resources

Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement

0

151

0

0

전체 특수관계자 합계

9,389

151

59,058

3,384

기타수익에는 원부자재 및 스크랩 매각거래를 포함하고 있습니다.기타비용에는 고정자산 매입거래를 포함하고 있습니다.

특수관계자거래의 채권·채무 잔액에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

매출채권, 특수관계자거래

기타채권, 특수관계자거래

매입채무, 특수관계자거래

기타채무, 특수관계자거래

전체 특수관계자

특수관계자

그 밖의 특수관계자

Doublestar International Trading

Qingdao Doublestar Tire Industrial

0

0

1,061

0

Qingdao Doublestar Material Procurement

0

0

1,137

0

Qingdao Star Monkey Tire

4

0

0

0

Qingdao Hailang Intelligent Equipment

0

0

0

710

Qingdao Xinghua Intelligent Equipment

0

0

0

535

Qingdao Hailang Precision Industry

0

0

0

371

Henan Iksda Recycled Resources

0

5

0

0

Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement

0

18

0

0

전체 특수관계자 합계

4

23

2,198

1,616

전기

(단위 : 백만원)

매출채권, 특수관계자거래

기타채권, 특수관계자거래

매입채무, 특수관계자거래

기타채무, 특수관계자거래

전체 특수관계자

특수관계자

그 밖의 특수관계자

Doublestar International Trading

0

473

7,593

0

Qingdao Doublestar Tire Industrial

0

0

437

0

Qingdao Doublestar Material Procurement

0

0

1,259

0

Qingdao Star Monkey Tire

Qingdao Hailang Intelligent Equipment

0

0

0

937

Qingdao Xinghua Intelligent Equipment

0

0

0

624

Qingdao Hailang Precision Industry

0

0

0

916

Henan Iksda Recycled Resources

0

0

0

0

Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement

0

145

0

0

전체 특수관계자 합계

0

618

9,289

2,477

특수관계자 보증이나 담보에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

보증처

피보증처명

기업의 보증이나 담보의 제공, 특수관계자거래, CNY [CNY, 천]

기업의 보증이나 담보의 제공, 특수관계자거래

지급보증의 구분

제공받은 지급보증

제공받은 지급보증 1

Doublestar Group Co., Ltd.

Kumho Tire China

100,000

20,127

제공받은 지급보증 2

Doublestar Group Co., Ltd.

Nanjing Kumho Tire

1,282,580

258,145

제공받은 지급보증 3

Doublestar Group Co., Ltd.

Kumho Tire Tianjin

890,000

179,130

제공받은 지급보증 4

Doublestar Group Co., Ltd.

Kumho Tire Changchun

770,000

154,978

지급보증의 구분 합계

3,042,580

612,380

전기

(단위 : 백만원)

보증처

피보증처명

기업의 보증이나 담보의 제공, 특수관계자거래, CNY [CNY, 천]

기업의 보증이나 담보의 제공, 특수관계자거래

지급보증의 구분

제공받은 지급보증

제공받은 지급보증 1

Doublestar Group Co., Ltd.

Kumho Tire China

50,000

9,042

제공받은 지급보증 2

Doublestar Group Co., Ltd.

Nanjing Kumho Tire

1,184,580

214,219

제공받은 지급보증 3

Doublestar Group Co., Ltd.

Kumho Tire Tianjin

1,076,000

194,584

제공받은 지급보증 4

Doublestar Group Co., Ltd.

Kumho Tire Changchun

610,000

110,312

지급보증의 구분 합계

2,920,580

528,157

주요 경영진에 대한 보상에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

장부금액 합계

주요 경영진 정보에 대한 공시

연결회사의 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같으며, 주요 경영진에는 연결회사의 활동의 계획, 운영, 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 이사(비상임 포함) 및 감사가 포함되어 있습니다.

주요 경영진에 대한 보상, 단기종업원급여

11,364

주요 경영진에 대한 보상, 퇴직급여

2,442

주요 경영진에 대한 보상

13,806

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

장부금액 합계

주요 경영진 정보에 대한 공시

연결회사의 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같으며, 주요 경영진에는 연결회사의 활동의 계획, 운영, 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 이사(비상임 포함) 및 감사가 포함되어 있습니다.

주요 경영진에 대한 보상, 단기종업원급여

7,959

주요 경영진에 대한 보상, 퇴직급여

1,747

주요 경영진에 대한 보상

9,706

32. 재무위험관리 (연결)

금융상품에서 발생하는 위험의 성격과 정도에 대한 공시

위험

위험 합계

시장위험

신용위험

유동성위험

환위험

이자율위험

위험에 대한 노출정도에 대한 기술

연결회사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히 주로 달러화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 기능통화는 주로 미국 달러와 유로입니다. 이러한 거래들의 통화는 주로 위안화, 유로, 미국 달러, 호주 달러로 표시됩니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채, 해외영업순투자와 관련하여 발생하고 있습니다.

연결회사의 이자율 위험은 주로 변동금리부 차입금에 연관되어 있으며, 이와 관련된 이자비용은 이자율 위험에 노출되어 있습니다. 고정이자율이 적용되는 예금과 차입금의 경우, 이자율 변동에 따른 당기손익이나 자본에 미치는 영향은 없습니다.보고기간종료일 현재 연결회사의 변동이자율이 적용되는 차입금은 1,346,023백만원(전기말 : 1,541,864백만원) 입니다.

신용위험은 연결회사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래 상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 연결회사는 주기적으로 고객과 거래 상대방의 재무 상태와 과거경험 및 기타요소들을 고려하여 재무 신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다.신용위험은 연결회사가 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 주요 거래처에 대한 신용위험 뿐 아니라 현금및현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금 등으로부터발생하고 있습니다.금융자산과 계약자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 익스포저를 나타냅니다.연결회사는 산업은행 등의 금융기관에 현금 및 현금성 자산을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.연결회사는 종속기업의 은행차입금 관련 지급보증을 제공하고 있습니다.

유동성위험은 연결회사가 유동성 부족으로 인해 금융부채에 대한 지급 의무를 이행 못하거나, 정상적인 영업을 위한 자금조달이 불가능한 경우 발생하고 있습니다.

연결회사는 재무위험관리의 주요 대상인 금융자산은 현금및현금성자산, 금융자산, 매출채권 및 기타채권 등으로 구성되어 있으며, 금융부채는 매입채무, 차입금 및 기타지급채무 등으로 구성되어 있습니다.

위험관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 기술

신용위험은 연결회사의 신용정책에 의하여 효율적 신용위험 관리, 신속한 의사결정 지원 및 채권 안전장치 마련을 통한 손실 최소화를 목적으로 관리하고 있습니다. 연결회사는 당기 중 손상의 징후나 회수기일이 초과된 채권 등에 대하여 당기말 현재 채무불이행이 예상되는 경우, 그 위험을 적절히 평가하여 연결재무상태표에 반영하고 있습니다.연결회사의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 고객별 특성의 영향을 받으나, 고객이 영업하고 있는 산업 및 국가의 파산위험 등의 고객 분포도 신용위험에 영향을 미치는요소로 고려하고 있습니다. 수익의 집중 정도에 대한 상세한 정보는 주석 7에 포함되어 있습니다.위험관리에 대한 총괄 책임을 담당하고 있는 연결회사의 재무부문은 표준 지급기준을 결정하기 이전에 모든 신규 고객에 대해 개별적으로 신용도를 검토하도록 하는 신용정책을 수립하였습니다. 신규 고객 검토 시에는 외부 신용기관의 신용등급과 은행의 평가 등을 고려합니다. 판매 한도는 개별 고객별로 정해지고, 동 한도는 분기별로 검토되고 있으며, 판매 한도를 초과하는 매출에 대해서는 재무부문의 상위 승인권자의 승인이 요구됩니다.연결회사는 법인 고객의 매출채권에 대한 최대지급기간을 6개월로 설정하여 매출채권의 신용위험 노출을 제한하고 있습니다. 고객의 대부분은 연결회사와 수년간 지속적으로 거래해 오고 있으며, 이들로부터 손실은 발생하지 않았습니다. 고객에 대한 신용위험 검토 시, 고객의 지리적인 위치, 산업, 신용, 연령, 성숙도, 이전의 재무적 어려움 등의 특성에 따라 분류하고 있습니다.연결회사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 대손충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 연결회사는 매출채권과 관련하여 담보를 요구하지는 않습니다. 따라서 연결회사가 담보를 고려하여 대손충당금을 인식하지 않은 매출채권과 계약자산은 없습니다.

연결회사는 12개월 자금수지계획을 수립함으로써 영업활동, 투자활동, 재무활동에서의 자금수지를 미리 예측하고 있으며, 이를 통해 필요 유동성 규모를 사전에 확보하고 유지하여 향후에 발생할수 있는 유동성 리스크를 사전에 관리하고 있습니다.

연결회사의 재무위험관리는 주로 시장위험, 신용위험, 유동성위험에 대해 전사 각 사업주체가 안정적이고 지속적으로 경영성과를 창출할 수 있도록 지원하고, 동시에 재무구조 개선 및 자금운영의 효율성 제고를 통해 금융비용을 절감함으로써 사업의 원가경쟁력 제고에 기여하는데 그 목적이 있습니다.재무위험관리 활동은 주로 지배기업 금융팀에서 주관하고 있으며 각 사업주체와 긴밀한 협조하에 전사 통합적인 관점에서 재무위험 관리정책 수립 및 재무위험 식별, 평가, 헷지 등의 실행활동을 하고 있습니다.또한, 연결회사는 해외 지역별 중심지에 금융관리요원을 파견하여 지역 금융센터를 운영함으로써 글로벌 재무위험을 관리하고 있으며, 매년 정기적으로 재무위험관리 정책의 재정비, 재무위험 모니터링 등을 통해 재무위험으로부터 발생할 수 있는 영향을 최소화하는데 주력하고 있습니다.

보고기간 말 현재 노출된 시장위험의 각 유형별 민감도 분석

당기

(단위 : 백만원)

위험

시장위험

환위험

이자율위험

기능통화 또는 표시통화

기능통화 또는 표시통화 합계

기능통화 또는 표시통화

기능통화 또는 표시통화 합계

AUD

EUR

USD

CNY

AUD

EUR

USD

CNY

시장위험의 각 유형별 민감도분석 기술

보고기간종료일 현재 다른 모든 변수가 일정하고 주요 외화에 대한 원화의 환율 10%변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.상기 민감도 분석은 보고기간말 현재 당사의 기능통화인 원화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산ㆍ부채를 대상으로 하였습니다. 환율의 미래 변화는 판매가격과 매출총이익율에 영향을 줄 수 있으나, 이러한 영향은 반영되지 않았습니다.

보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 100 basis point 변동하는 경우, 변동이자부 차입금의 이자비용이 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

시장변수 변동이 당기손익에 미치는 영향

시장변수 변동이 당기손익에 미치는 영향

시장변수 상승 시 당기손익 증가

1,133

7,922

시장변수 상승 시 당기손익 감소

(33,985)

(36,994)

(13,460)

시장변수 하락 시 당기손익 증가

33,985

36,994

13,460

시장변수 하락 시 당기손익 감소

(1,133)

(7,922)

공통된 특성의 금융상품에 관련된 위험노출정도

1,346,023

전기

(단위 : 백만원)

위험

시장위험

환위험

이자율위험

기능통화 또는 표시통화

기능통화 또는 표시통화 합계

기능통화 또는 표시통화

기능통화 또는 표시통화 합계

AUD

EUR

USD

CNY

AUD

EUR

USD

CNY

시장위험의 각 유형별 민감도분석 기술

보고기간종료일 현재 다른 모든 변수가 일정하고 주요 외화에 대한 원화의 환율 10%변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.상기 민감도 분석은 보고기간말 현재 당사의 기능통화인 원화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산ㆍ부채를 대상으로 하였습니다. 환율의 미래 변화는 판매가격과 매출총이익율에 영향을 줄 수 있으나, 이러한 영향은 반영되지 않았습니다.

보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 100 basis point 변동하는 경우, 변동이자부 차입금의 이자비용이 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

시장변수 변동이 당기손익에 미치는 영향

시장변수 변동이 당기손익에 미치는 영향

시장변수 상승 시 당기손익 증가

1,786

6,359

시장변수 상승 시 당기손익 감소

(26,518)

(36,651)

(15,419)

시장변수 하락 시 당기손익 증가

26,518

36,651

15,419

시장변수 하락 시 당기손익 감소

(1,786)

(6,359)

공통된 특성의 금융상품에 관련된 위험노출정도

1,541,864

신용위험 익스포저에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

신용위험에 대한 최대 노출정도

고객과의 계약에서 생기는 수취채권 손실충당금

금융상품

매출채권

지역

본사 소재지 국가

75,906

외국

998,101

지역 합계

1,074,007

(11,342)

전기

(단위 : 백만원)

신용위험에 대한 최대 노출정도

고객과의 계약에서 생기는 수취채권 손실충당금

금융상품

매출채권

지역

본사 소재지 국가

84,888

외국

757,032

지역 합계

841,920

충당금 설정률표에 대한 공시

(단위 : 백만원)

금융상품

매출채권

기대신용손실 평가 방법

기대신용손실의 집합 평가

연체상태

연체상태 합계

현재

1개월 이내

1개월 초과 2개월 이내

2개월 초과 3개월 이내

3개월 초과 4개월 이내

4개월 초과 5개월 이내

5개월 초과 6개월 이내

6개월 초과 7개월 이내

7개월 초과 8개월 이내

8개월 초과

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

기대신용손실율

0.0000

0.0019

0.0086

0.0282

0.0319

0.0577

0.0588

0.0667

0.1034

0.3669

금융자산

887,256

(19)

27,041

(51)

4,048

(35)

1,136

(32)

1,035

(33)

52

(3)

170

(10)

45

(3)

87

(9)

2,608

(957)

12개월 및 전체기간 기대신용손실을 측정하기 위하여 사용한 투입요소, 가정의 근거 및 추정기법에 관한 기술

연결회사는 연결회사로부터 잔액이 구성되어 있는 기업 고객들의 매출채권에 대한 기대신용손실을 측정하기 위해 충당금설정율표를 사용하고 있습니다. 채무불이행률은 매출채권이 연체에서 제각이 되기까지의 가능성을 기초로 한 'Roll Rate' 방법을사용하여 계산되고 있습니다. 'Roll Rate'는 지역, 고객관계가 형성된 기간 및 매입된 상품의 유형 등과 같은 공통적인 신용 위험 특성에 근거한 Segment별 익스포저에대해 별도로 산출되었습니다.채무불이행률은 과거 3년간의 실제 신용 손실 경험에 기초하고 있습니다.

기대신용손실 개별 평가 금융자산에 대한 공시

(단위 : 백만원)

금융상품

매출채권

기대신용손실 평가 방법

기대신용손실의 개별 평가

금융상품의 신용손상

신용이 손상된 금융상품

신용이 손상되지 않은 금융상품

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

기대신용손실율

0.9994

0.0063

금융자산

9,310

(9,304)

141,219

(886)

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

위험

유동성위험

합계 구간

합계 구간 합계

1년 이내

1년 초과 2년 이내

2년 초과 3년 이내

3년초과

금융부채의 공시

금융부채의 공시

매입채무 및 기타 채무

1,015,397

차입부채

1,932,174

리스부채

127,236

금융부채 합계

3,074,807

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

매입채무 및 기타채무, 미할인현금흐름

1,012,019

0

0

3,378

1,015,397

차입부채, 미할인현금흐름

1,254,262

174,082

611,234

156,153

2,195,732

리스부채, 미할인현금흐름

37,023

27,165

20,530

76,408

161,126

비파생금융부채, 할인되지 않은 현금흐름

2,303,304

201,247

631,764

235,939

3,372,255

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

계약상 현금흐름은 현재가치 할인을 하지 않은 명목금액으로 표시하였으며, 이자비용의 현금흐름을 포함한 금액입니다.

전기

(단위 : 백만원)

위험

유동성위험

합계 구간

합계 구간 합계

1년 이내

1년 초과 2년 이내

2년 초과 3년 이내

3년초과

금융부채의 공시

금융부채의 공시

매입채무 및 기타 채무

873,904

차입부채

2,185,835

리스부채

58,477

금융부채 합계

3,118,216

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

매입채무 및 기타채무, 미할인현금흐름

869,565

0

0

4,339

873,904

차입부채, 미할인현금흐름

1,013,714

259,030

181,685

1,085,779

2,540,208

리스부채, 미할인현금흐름

24,851

18,815

9,493

16,839

69,998

비파생금융부채, 할인되지 않은 현금흐름

1,908,130

277,845

191,178

1,106,957

3,484,110

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

계약상 현금흐름은 현재가치 할인을 하지 않은 명목금액으로 표시하였으며, 이자비용의 현금흐름을 포함한 금액입니다.

자본관리를 위한 기업의 목적, 정책 및 절차에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

자본관리를 위한 기업의 목적, 정책 및 절차에 대한 비계량적 정보

연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해관계자에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고, 자본비용을 절감하기 위해 최적자본구조를 유지하는 것으로, 연결회사는 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의재무비율을 매월 모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다.

부채총계

3,458,015

자본총계

1,904,822

현금및현금성자산

207,806

차입금

1,932,174

부채비율

1.8154

순차입금비율

0.9053

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

자본관리를 위한 기업의 목적, 정책 및 절차에 대한 비계량적 정보

연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해관계자에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고, 자본비용을 절감하기 위해 최적자본구조를 유지하는 것으로, 연결회사는 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의재무비율을 매월 모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다.

부채총계

3,431,924

자본총계

1,399,057

현금및현금성자산

258,509

차입금

2,185,835

부채비율

2.4530

순차입금비율

1.3776

4. 재무제표

4-1. 재무상태표

재무상태표

제 22 기 2024.12.31 현재

제 21 기 2023.12.31 현재

제 20 기 2022.12.31 현재

(단위 : 원)

제 22 기

제 21 기

제 20 기

자산

유동자산

1,670,253,982,552

1,271,585,825,168

1,199,875,993,807

현금및현금성자산 (주4)

85,987,075,294

90,542,907,659

43,487,314,717

단기금융상품 (주4,7)

0

1,600,000,000

4,594,011,976

당기손익-공정가치측정금융자산

0

0

2,014,230,578

매출채권 (주4,6,30,31)

1,233,762,817,450

843,090,774,504

824,047,714,638

대여금및기타수취채권 (주4,6,30,31)

17,910,926,161

69,266,422,106

18,902,626,404

재고자산 (주8)

306,392,683,731

242,607,579,159

280,069,599,080

단기금융리스채권 (주4,11)

237,483,826

153,010,171

292,175,865

기타유동자산 (주14)

25,962,996,090

24,325,131,569

26,468,320,549

비유동자산

1,958,335,438,624

1,570,966,577,777

1,501,434,534,063

장기금융상품 (주4,7)

81,525,900

81,525,900

81,525,900

당기손익-공정가치측정금융자산 (주4,5)

2,158,011,887

2,103,183,604

3,446,731,808

종속기업투자 (주9)

883,670,756,203

470,876,661,506

294,708,621,198

장기대여금및기타수취채권 (주4,6,30,31)

9,618,931,545

18,095,691,306

63,336,698,158

유형자산 (주10)

915,955,108,725

894,968,323,207

923,076,233,871

사용권자산 (주11)

27,379,752,987

5,970,603,628

10,117,099,308

무형자산 (주12,18)

3,351,275,816

2,925,796,667

2,708,914,988

투자부동산 (주13)

6,107,433,297

6,132,670,148

6,157,906,998

장기금융리스채권 (주4,11)

450,798,645

278,881,830

222,975,866

이연법인세자산 (주27)

109,341,987,960

162,175,415,940

186,241,097,447

기타비유동자산 (주14)

219,855,659

7,357,824,041

11,336,728,521

자산총계

3,628,589,421,176

2,842,552,402,945

2,701,310,527,870

부채

유동부채

1,647,379,348,873

1,251,483,151,802

1,682,254,658,749

매입채무 (주4,15,30,31)

552,387,034,748

430,717,510,399

345,156,653,472

단기차입금 (주4,16,31)

687,689,172,337

507,617,787,301

647,322,535,428

유동성장기차입금 (주4,16,31)

6,192,000,000

6,192,000,000

387,633,608,030

유동기타지급채무 (주4,15,30,31)

330,136,156,727

266,019,336,030

139,485,198,518

금융보증부채 (주4,30,31)

724,105,768

4,675,774,059

25,764,615,146

판매보증충당부채 (주20)

5,207,534,946

5,209,570,373

5,308,534,887

유동리스부채 (주4,11)

9,520,831,807

5,764,811,640

9,520,130,036

소송충당부채 (주20,29)

0

5,479,222

65,024,770,210

기타유동부채 (주17,18,22,27)

55,522,512,540

25,280,882,778

57,038,613,022

비유동부채

813,131,539,291

850,092,417,647

475,600,706,159

장기차입금 (주4,16,31)

484,034,805,510

592,328,954,142

213,462,592,265

순확정급여부채 (주19)

166,889,441,427

152,954,866,064

148,677,930,716

장기종업원급여부채 (주19)

116,631,512,539

68,766,201,986

46,348,684,122

비유동기타지급채무 (주4,15,30,31)

3,230,770,000

3,960,520,000

4,174,350,000

금융보증부채 (주4,30,31)

294,020,941

7,680,307,194

44,441,684,175

판매보증충당부채 (주20)

6,892,238,568

6,619,191,085

6,946,285,131

비유동리스부채 (주4,11)

18,516,787,781

1,308,459,108

1,963,596,156

소송충당부채 (주20,29)

16,123,423,869

15,876,271,928

9,015,473,759

복구충당부채 (주20)

518,538,656

597,646,140

570,109,835

부채총계

2,460,510,888,164

2,101,575,569,449

2,157,855,364,908

자본

자본금 (주1,21)

1,436,301,435,000

1,436,301,435,000

1,436,301,435,000

자본잉여금 (주21)

220,533,408,310

220,533,408,310

220,533,408,310

기타자본 (주21)

(16,617,857,698)

(16,617,857,698)

(16,617,857,698)

결손금

(472,138,452,600)

(899,240,152,116)

(1,096,761,822,650)

자본총계

1,168,078,533,012

740,976,833,496

543,455,162,962

자본과부채총계

3,628,589,421,176

2,842,552,402,945

2,701,310,527,870

4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서

제 22 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지

제 21 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지

제 20 기 2022.01.01 부터 2022.12.31 까지

(단위 : 원)

제 22 기

제 21 기

제 20 기

매출액 (주22,30)

3,608,474,460,011

3,018,445,077,194

2,834,274,411,243

매출원가 (주23,30)

(2,719,583,807,497)

(2,434,013,717,754)

(2,520,225,196,192)

매출총이익

888,890,652,514

584,431,359,440

314,049,215,051

판매비와관리비 (주23,24)

(394,628,387,434)

(361,741,640,221)

(309,601,712,910)

영업이익

494,262,265,080

222,689,719,219

4,447,502,141

영업외손익

51,108,310,894

34,772,362,062

(154,099,397,376)

기타수익 (주4,25,30)

301,532,048,214

156,995,514,601

164,694,409,508

기타비용 (주4,25)

(157,412,330,135)

(92,090,135,264)

(213,019,518,439)

금융수익 (주4,26)

8,078,623,527

61,396,029,674

16,861,663,215

금융원가 (주4,26)

(101,090,030,712)

(91,529,046,949)

(122,635,951,660)

법인세비용차감전순이익

545,370,575,974

257,462,081,281

(149,651,895,235)

법인세비용 (주27)

(82,761,733,514)

(34,859,063,927)

163,025,936

당기순이익(손실)

462,608,842,460

222,603,017,354

(149,488,869,299)

기타포괄손익

(35,507,142,944)

(25,081,346,820)

27,902,735,123

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목

(35,507,142,944)

(25,081,346,820)

27,902,735,123

확정급여제도의재측정요소 (주19)

(35,507,142,944)

(25,081,346,820)

27,902,735,123

총포괄이익

427,101,699,516

197,521,670,534

(121,586,134,176)

4-3. 자본변동표

자본변동표

제 22 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지

제 21 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지

제 20 기 2022.01.01 부터 2022.12.31 까지

(단위 : 원)

자본

자본금

자본잉여금

기타자본구성요소

이익잉여금

자본 합계

2022.01.01 (기초자본)

1,436,301,435,000

220,533,408,310

(16,617,857,698)

(975,175,688,474)

665,041,297,138

당기순이익(손실)

(149,488,869,299)

(149,488,869,299)

기타포괄손익

0

0

0

27,902,735,123

27,902,735,123

확정급여제도의재측정요소

27,902,735,123

27,902,735,123

총포괄이익

(121,586,134,176)

(121,586,134,176)

2022.12.31 (기말자본)

1,436,301,435,000

220,533,408,310

(16,617,857,698)

(1,096,761,822,650)

543,455,162,962

2023.01.01 (기초자본)

1,436,301,435,000

220,533,408,310

(16,617,857,698)

(1,096,761,822,650)

543,455,162,962

당기순이익(손실)

0

0

0

222,603,017,354

222,603,017,354

기타포괄손익

0

0

0

(25,081,346,820)

(25,081,346,820)

확정급여제도의재측정요소

0

0

0

(25,081,346,820)

(25,081,346,820)

총포괄이익

0

0

0

197,521,670,534

197,521,670,534

2023.12.31 (기말자본)

1,436,301,435,000

220,533,408,310

(16,617,857,698)

(899,240,152,116)

740,976,833,496

2024.01.01 (기초자본)

1,436,301,435,000

220,533,408,310

(16,617,857,698)

(899,240,152,116)

740,976,833,496

당기순이익(손실)

0

0

0

462,608,842,460

462,608,842,460

기타포괄손익

0

0

0

(35,507,142,944)

(35,507,142,944)

확정급여제도의재측정요소

0

0

0

(35,507,142,944)

(35,507,142,944)

총포괄이익

0

0

0

427,101,699,516

427,101,699,516

2024.12.31 (기말자본)

1,436,301,435,000

220,533,408,310

(16,617,857,698)

(472,138,452,600)

1,168,078,533,012

4-4. 현금흐름표

현금흐름표

제 22 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지

제 21 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지

제 20 기 2022.01.01 부터 2022.12.31 까지

(단위 : 원)

제 22 기

제 21 기

제 20 기

영업활동현금흐름

317,336,467,423

328,702,281,045

(259,177,525,036)

영업으로부터 창출된 현금

399,712,536,511

400,807,827,169

(214,028,853,989)

당기순이익(손실)

462,608,842,460

222,603,017,354

(149,488,869,299)

조정 (주28)

231,305,725,108

177,078,940,111

277,528,025,306

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동 (주28)

(294,202,031,057)

1,125,869,704

(342,068,009,996)

이자의 수취

872,216,526

1,364,154,619

833,621,484

이자의 지급

(75,551,711,347)

(70,883,533,371)

(42,929,000,200)

배당금수취

0

0

2,552,700,000

법인세의 납부

(7,696,574,267)

(2,586,167,372)

(5,605,992,331)

투자활동현금흐름

(348,483,924,572)

(119,963,629,168)

(79,732,234,353)

투자활동으로부터의 현금유입

14,893,158,425

54,272,142,638

63,202,061,206

당기손익-공정가치측정금융자산의 처분

0

3,668,201,363

0

장ㆍ단기금융상품의 감소

1,600,000,000

2,994,011,976

13,000,000,000

장ㆍ단기대여금및기타수취채권의 감소

4,546,099,440

10,893,314,555

13,784,865,916

관계사 대여금 감소

0

33,919,464,457

10,408,000,000

유형자산의 처분

1,519,058,985

2,797,150,287

26,009,195,290

정부보조금의 수취

7,228,000,000

0

0

투자활동으로부터의 현금유출

(363,377,082,997)

(174,235,771,806)

(142,934,295,559)

당기손익인식금융자산의 취득

0

0

2,000,000,000

장ㆍ단기금융상품의 증가

0

0

17,594,011,976

장ㆍ단기대여금및기타수취채권의 증가

2,109,669,917

3,300,417,791

12,155,263,624

종속기업투자주식의 취득

248,673,852,536

107,947,394,450

47,154,440,000

유형자산의 취득

111,893,403,104

62,603,440,190

63,746,409,265

무형자산의 취득

700,157,440

384,519,375

284,170,694

재무활동현금흐름 (주28)

21,121,199,587

(161,824,826,271)

224,711,510,939

재무활동으로부터의 현금유입

1,438,951,298,285

1,537,343,485,719

1,736,792,756,575

단기차입금의 증가

1,438,951,298,285

1,537,343,485,719

1,736,792,756,575

재무활동으로부터의 현금유출

(1,417,830,098,698)

(1,699,168,311,990)

(1,512,081,245,636)

단기차입금의 상환

1,287,817,390,998

1,670,297,698,899

1,419,075,410,847

유동차입금의 상환

6,192,000,000

16,177,036,806

0

장기차입금의 상환

110,164,609,775

0

81,800,000,000

리스부채의 상환

13,656,097,925

12,693,576,285

11,205,834,789

현금의 증가(감소)

(10,026,257,562)

46,913,825,606

(114,198,248,450)

기초현금및현금성자산

90,542,907,659

43,487,314,717

157,233,014,745

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과

5,470,425,197

141,767,336

452,548,422

기말현금및현금성자산

85,987,075,294

90,542,907,659

43,487,314,717

5. 재무제표 주석

1. 일반 사항

1. 일반 사항

금호타이어 주식회사(이하 '당사')는 2003년 6월 30일 타이어 제조 및 판매업을 영위하기 위하여 금호산업(주)의 타이어 사업부 자산ㆍ부채의 현물출자 및 영업양수도를통하여 설립되었습니다.
당사는 2005년 2월에 주식을 한국거래소 유가증권시장에 상장하였습니다.

당사는 당기 보고기간종료일 현재 광주광역시에 본사를 두고, 광주광역시와 곡성군 등지에 공장을 보유하고 있습니다. 또한, 당사는 미국 등에 해외현지법인을 두고 있으며, 경기도 용인시 등에 연구소를 운영하고 있습니다.

당기말 현재 당사의 수권주식수는 400,000천주(액면 5,000원)이고 발행한 주식은 287,260,287주이며, 자본금은 1,436,301백만원입니다.

당기말 현재 당사의 주요 주주 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 주)

구 분
소유주식수
지분율

Xingwei Korea Co., Ltd.
129,267,129
45.00%

한국산업은행
21,339,320
7.43%

(주)우리은행
11,357,561
3.95%

기타
125,296,277
43.62%

합 계
287,260,287
100.00%

2. 중요한 회계정책

2. 중요한 회계정책

다음은 재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성기준

(1) 회계기준

당사의 재무제표는 '주식회사 등의 외부감사에 관한 법률'에 따라 제정된 한국채택국제회계기준(이하 기업회계기준서)에 따라 작성됐습니다.

당사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표로서 지배기업의 투자자가 투자자산을 피투자자의 보고된 성과와 순자산에 근거하지않고 직접적인 지분 투자에 근거한 회계처리로 표시한 재무제표입니다.

한국채택국제회계기준은 재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 필요한 부분이나 중요한 가정 및 추정이 필요한 부분은 주석 3에서 설명하고 있습니다.

(2) 측정기준

당사의 재무제표는 아래에서 열거하고 있는 재무상태표의 주요 항목을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다. 역사적원가는 일반적으로 자산을 취득하기 위하여 지급한 대가의 공정가치로 측정하고 있습니다.

- 당기손익-공정가치 금융자산

- 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 확정급여부채

공정가치는 가격이 직접 관측가능한지 아니면 가치평가기법을 사용하여 추정하는지의 여부에 관계없이 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격입니다. 자산이나 부채의 공정가치를 추정함에 있어 당사는 시장참여자가 측정일에 자산이나 부채의 가격을 결정할 때 고려하는 자산이나 부채의 특성을 고려합니다.

기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'의 적용범위에 포함되는 주식기준보상거래, 기업회계기준서 제1116호 '리스'의 적용범위에 포함되는 리스거래, 기업회계기준서 제1002호 '재고자산'의 순실현가능가치 및 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'의 사용가치와 같이 공정가치와 일부 유사하나 공정가치가 아닌 측정치를 제외하고는 측정 또는 공시목적상 공정가치는 상기에서 설명한 원칙에 따라 결정됩니다.

경영진은 재무제표를 승인하는 시점에 당사가 예측가능한 미래기간 동안 계속기업으로서 존속할 수 있는 충분한 자원을 보유한다는 합리적인 기대를 가지고 있습니다. 따라서 경영진은 계속기업을 전제로 재무제표를 작성하였습니다.

2.1.1 당사가 채택한 제ㆍ개정 기업회계기준서

당사는 2024년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도에 시행되는 기준서와 개정사항을 최초 적용하였습니다. 당사는 공표되었으나 시행되지 않은 기준서, 해석서, 개정사항을 조기적용한 바 없습니다.

(1) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시'(개정) - 부채의 유동/비유동 분류

기업회계기준서 제1001호 문단 69~76에 대한 개정사항은 부채의 유동ㆍ비유동 분류에 대한 다음의 요구사항을 명확히 합니다.

ㆍ결제를 연기할 수 있는 권리의 의미

ㆍ연기할 수 있는 권리가 보고기간말 현재 존재

ㆍ기업이 연기할 수 있는 권리의 행사 가능성은 유동성 분류에 영향을 미치지 않음

ㆍ전환부채의 내재파생상품 자체가 지분상품일 경우에만 부채의 조건이 유동성 분류에 영향을 미치지 않음

또한, 기업이 차입약정으로 인해 발생한 부채를 비유동부채로 분류하고, 결제를 연기할 수 있는 권리가 보고기간 후 12개월 이내에 약정사항을 준수하는지 여부에 좌우될 때, 관련 정보 공시 요구사항이 도입되었습니다.

이 개정사항이 당사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

(2) 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 제1107호 '금융상품:공시'(개정) - 공급자금융약정

공급자금융약정의 특징을 기술하고 그러한 약정에 대한 추가 공시를 요구하는 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 제1107호 '금융상품: 공시'가 개정되었습니다. 이 개정사항은 공급자금융약정이 기업의 부채와 현금흐름 및 유동성위험에 미치는 영향을 재무제표 이용자가 이해할 수 있도록 도움을 주기 위한 것입니다.

(3) 기업회계기준서 제1116호 '리스'(개정) - 판매후리스에서 발생하는 리스부채

기업회계기준서 제1116호 '리스' 개정사항은 판매자-리스이용자가 판매후리스 거래에서 생기는 리스부채 측정시, 계속 보유하는 사용권에 대해서는 어떠한 차손익 금액도 인식하지 않는다는 요구사항을 명확히 하였습니다.

이 개정사항이 당사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

2.1.2 당사가 적용하지 않은 한국채택국제회계기준 및 해석서

제정ㆍ공표되었으나 아직 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 한국채택국제회계기준의 내역은 다음과 같습니다.

(1) 기업회계기준서 제1021호 '환율변동효과', 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택'(개정) - 교환가능성 결여

다른 통화와의 교환가능성을 평가하고 교환가능성 결여시 현물환율을 추정하도록 하며 그러한 영향에 대한 추가 공시를 요구하는 기업회계기준서 제1021호 '환율변동효과', 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택'이 개정되었습니다.

이 개정사항은 다른 통화와의 교환가능성 결여로 기업이 노출되는 위험 및 영향을 재무제표이용자가 이해할 수 있도록 도움을 주기 위한 것입니다.

이 개정사항은 2025년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기적용이 허용됩니다.

이 개정사항은 당사의 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 예상됩니다.

2.2 현금 및 현금성자산

당사는 보유현금과 요구불예금, 유동성이 매우 높은 단기 투자자산으로서 확정된 금액의 현금으로 전환이 용이하고 가치변동의 위험이 경미한 자산을 현금 및 현금성자산으로 분류하고 있습니다. 지분상품은 현금성자산에서 제외하고 있으며 다만 상환일이 정해져 있고 취득일로부터 상환일까지의 기간이 단기인 우선주와 같이 실질적인 현금성자산인 경우에는 현금성자산에 포함하고 있으며, 금융회사의 요구에 따라 즉시 상환하여야 하는 당좌차월은 현금및현금성자산의 구성요소에 포함하고 있습니다.

2.2.1 외화환산

(1) 기능통화와 표시통화

당사는 재무제표에 포함되는 항목들을 영업활동이 이뤄지는 주된 경제 환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 당사의 기능통화는 대한민국 원화이며, 재무제표는 대한민국 원화로 표시돼 있습니다.

(2) 외화거래와 보고기간말의 환산

외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식됩니다. 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 다만, 조건을 충족하는 현금흐름위험회피나 순투자의 위험회피의 효과적인 부분과 관련되거나 보고기업의 해외사업장에 대한 순투자의 일부인 화폐성항목에서 생기는 손익은 기타포괄손익으로 인식합니다.

비화폐성 외화자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익-공정가치측정 지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로,기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다.

2.3 금융자산

(1) 인식 및 최초 측정

매출채권과 발행 채무증권은 발행되는 시점에 최초로 인식됩니다. 다른 금융상품과 금융부채는 당사가 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 인식됩니다.

유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권을 제외하고는, 최초 인식시점에 금융자산이나 금융부채를 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산 또는 당기손익-공정가치 측정 금융부채가 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가감합니다. 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권은 최초에 거래가격으로 측정합니다.

(2) 분류 및 후속측정

최초 인식시점에 금융자산은 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치 채무상품, 기타포괄손익-공정가치-지분상품 또는 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류합니다.

금융자산은 당사가 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하지 않는 한 최초 인식 후에 재분류되지 않으며, 이 경우 영향 받는 모든 금융자산은 사업모형의 변경 이후 첫 번째 보고기간의 첫 번째 날에 재분류됩니다.

금융자산이 다음 두가지 조건을 모두 만족하고, 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 상각후원가로 측정합니다.

- 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 보유합니다.

- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.

채무상품이 다음 두 가지 조건을 충족하고 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다.

- 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유합니다.

- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.

단기매매를 위해 보유하는 것이 아닌 지분상품의 최초인식 시 당사는 투자자산의 공정가치의 후속적인 변동을 기타포괄손익으로 표시하도록 선택할 수 있습니다. 다만 한번 선택하면 이를 취소할 수 없습니다. 이러한 선택은 투자자산별로 이루어집니다.

상기에서 설명된 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되지 않는 모든 금융자산은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 이러한 금융자산은 모든 파생금융자산을 포함합니다. 최초 인식시점에 당사는 상각후원가나 기타포괄손익-당기손익으로 측정되는 금융자산을 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우에는 해당 금융자산을 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있습니다. 다만 한번 지정하면 이를 취소할 수 없습니다.

당사는 사업이 관리되는 방식과 경영진에게 정보가 제공되는 방식을 가장 잘 반영하기 때문에 금융자산의 포트폴리오 수준에서 보유되는 사업모형의 목적을 평가합니 다. 그러한 정보는 다음을 고려합니다.

- 포트폴리오에 대해 명시된 회계정책과 목적 및 실제 이러한 정책의 운영. 여기에는계약상 이자수익의 획득, 특정 이자수익률 수준의 유지, 금융자산을 조달하는 부채의듀레이션과 해당 금융자산의 듀레이션의 일치 및 자산의 매도를 통한 기대현금흐름의 유출 또는 실현하는 것에 중점을 둔 경영진의 전략을 포함함

- 사업모형에서 보유하는 금융자산의 성과를 평가하고, 그 평가내용을 주요 경영진에게 보고하는 방식

- 사업모형(그리고 사업모형에서 보유하는 금융자산)의 성과에 영향을 미치는 위험과 그 위험을 관리하는 방식

- 경영진에 대한 보상방식(예: 관리하는 자산의 공정가치에 기초하여 보상하는지 아니면 수취하는 계약상 현금흐름에 기초하여 보상하는지)

- 과거기간 금융자산의 매도의 빈도, 금액, 시기, 이유, 미래의 매도활동에 대한 예상

이러한 목적을 위해 제거요건을 충족하지 않는 거래에서 제3자에게 금융자산을 이전하는 거래는 매도로 간주되지 않습니다.

단기매매의 정의를 충족하거나 포트폴리오의 성과가 공정가치 기준으로 평가되는 금융자산 포트폴리오는 당기손익-공정가치로 측정됩니다.

금융자산: 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 이루어져 있는지에 대한 평가

원금은 금융자산의 최초 인식시점의 공정가치로 정의됩니다. 이자는 화폐의 시간가치에 대한 대가, 특정기간에 원금 잔액과 관련된 신용위험에 대한 대가, 그밖에 기본적인 대여위험과 원가에 대한 대가(예: 유동성위험과 운영 원가)뿐만 아니라 이윤으로 구성됩니다.

계약상 현금흐름이 원금과 이자에 대한 지급만으로 이루어져 있는지를 평가할 때, 당사는 해당 상품의 계약조건을 고려합니다. 금융자산이 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건을 포함하고 있다면, 그 계약조건 때문에 해당 금융상품의 존속기간에 걸쳐 생길 수 있는 계약상 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되는지를 판단해야 합니다.

이를 평가할 때 당사는 다음을 고려합니다.

- 현금흐름의 금액이나 시기를 변경시키는 조건부 상황

- 변동 이자율 특성을 포함하여 계약상 액면 이자율을 조정하는 조항

- 중도상환특성과 만기연장특성

- 특정 자산으로부터 발생하는 현금흐름에 대한 당사의 청구권을 제한하는 계약조건

중도상환금액이 실질적으로 미상환된 원금과 잔여원금에 대한 이자를 나타내고, 계약의 조기청산에 대한 합리적인 보상을 포함하고 있다면, 조기상환특성은 특정일에 원금과 이자를 지급하는 조건과 일치합니다.

또한, 계약상 액면금액을 유의적으로 할인하거나 할증하여 취득한 금융자산에 대해서, 중도상환금액이 실질적으로 계약상 액면금액과 계약상 이자 발생액(그러나 미지급된)을 나타내며(이 경우 계약의 조기 청산에 대한 합리적인 보상이 포함 될 수 있 는), 중도상환특성이 금융자산의 최초 인식시점에 해당 특성의 공정가치가 경미한 경우에는 이러한 조건을 충족한다고 판단합니다.

금융자산 : 후속측정과 손익

당기손익-공정가치로측정하는 금융자산
이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 평가합니다. 이자 혹은 배당금수익을포함한 순손익은 당기손익으로 인식합니다.

상각후원가로 측정하는 금융자산
이러한 자산은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가는 손상차손에 의해 감소됩니다. 이자수익, 외화환산손익 및 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 제거에서 발생하는 손익은 당기손익으로 인식합니다.

기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품
이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 측정합니다.이자수익은 유효이자율법을 사용하여 계산되고, 외화환산손익과 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 기타 순손익은 기타포괄손익으로 인식합니다.제거시의 손익은 기타포괄손익누계액에서 당기손익으로 재분류합니다.

기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품
이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 배당금은 명확하게 투자원가의 회수를나타내지 않는다면 당기손익으로 인식합니다. 다른 순손익은 기타포괄손익으로 인식하고 당기손익으로 절대 재분류하지 않습니다.

(3) 제거

당사는 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸한 경우, 금융자산의 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 양도하고 이전된 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 실질적으로 이전한 경우, 또는 당사가 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을보유 또는 이전하지 아니하고 금융자산을 통제하고 있지 않은 경우에 금융자산을 제거합니다.

당사가 재무상태표에 인식된 자산을 이전하는 거래를 하였지만, 이전되는 자산의 소유에 따른 대부분의 위험과 보상을 보유하고 있는 경우에는 이전된 자산을 제거하지 않습니다.

(4) 상계

당사는 당사가 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 갖고 있고, 차액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 금융자산과 금융부채를 상계하고 재무상태표에 순액으로 표시합니다.

2.4 금융자산의 손상

당사는 다음 자산의 기대신용손실에 대해 손실충당금을 인식합니다.

- 상각후원가로 측정하는 금융자산

- 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품

- 기업회계기준서 제1115호에서 정의된 계약자산

당사는 12개월 기대신용손실로 측정되는 다음의 금융자산을 제외하고는 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다.

- 보고기간말에 신용이 위험이 낮다고 결정된 채무증권

- 최초 인식 이후 신용위험(즉, 금융자산의 기대존속기간동안에 걸쳐 발생할 채무불이행 위험)이 유의적으로 증가하지 않은 기타 채무증권과 은행예금

매출채권(리스채권 포함)과 계약자산에 대한 손실충당금은 항상 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 측정됩니다.

금융자산의 신용위험이 최초 인식 이후 유의적으로 증가했는지를 판단할 때와 기대신용손실을 추정할 때, 당사는 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있고 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보를 고려합니다. 여기에는 미래지향적인 정보를 포함하여 당사의 과거 경험과 알려진 신용평가에 근거한 질적, 양적인 정보 및 분석이 포함됩니다.

당사는 금융자산의 신용위험은 연체일수가 30일을 초과하는 경우에 유의적으로 증가한다고 가정합니다.

당사는 다음과 같은 경우 금융자산에 채무불이행이 발생했다고 고려합니다.

- 채무자가 당사가 소구활동을 하지 않으면, 당사에게 신용의무를 완전하게 이행하지 않을 것 같은 경우

- 금융자산의 연체일수가 240일을 초과한 경우

전체기간 기대신용손실은 금융상품의 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건에 따른 기대신용손실입니다. 12개월 기대신용손실은 보고기간 말 이후 12개월 이내(또는 금융상품의 기대존속기간이 12개월 보다 적은 경우 더 짧은 기간)에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실을 나타내는 전체기간기대신용손실의 일부입니다. 기대신용손실을 측정할 때 고려하는 가장 긴 기간은 당사가 신용위험에 노출되는 최장 계약기간입니다.

기대신용손실의 측정

기대신용손실은 신용손실의 확률가중추정치입니다. 신용손실은 모든 현금부족액(즉,계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상하는 모든 계약상 현금흐름의 차이)의 현재가치로 측정됩니다. 기대신용손실은 해당 금융자산의 유효이자율로 할인됩니다.

신용이 손상된 금융자산

매 보고기간말에, 당사는 상각후원가로 측정되는 금융자산과 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 채무증권의 신용이 손상되었는지 평가합니다. 금융자산의 추정미래현금흐름에 악영향을 미치는 하나 이상의 사건이 발생한 경우에 해당 금융자산은 신용이 손상된 것입니다.

금융자산의 신용이 손상된 증거는 다음과 같은 관측 가능한 정보를 포함합니다.

- 발행자나 차입자의 유의적인 재무적 어려움

- 채무불이행이나 240일 이상 연체와 같은 계약 위반

- 차입자의 재무적 어려움에 관련된 경제적이나 계약상 이유로 당초 차입조건의 불가피한 완화

- 차입자의 파산가능성이 높아지거나 그 밖의 재무구조조정 가능성이 높아짐

- 재무적 어려움으로 인해 해당 금융자산에 대한 활성시장 소멸

재무상태표 상 신용손실충당금의 표시

상각후원가로 측정하는 금융자산에 대한 손실충당금은 해당 자산의 장부금액에서 차감합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대해서는 손실충당금은 당기손익에 포함하고 기타포괄손익에 인식합니다.

제각

금융자산의 계약상 현금흐름 전체 또는 일부의 회수에 대한 합리적인 기대가 없는 경우 해당 자산을 제거합니다. 기업고객에 대해서는 회수에 대한 합리적인 기대가 있는지를 평가하여 제각의 시기와 금액을 개별적으로 평가합니다. 당사는 제각한 금액이 유의적으로 회수할 것이라는 기대를 갖고 있지 않습니다. 그러나 제각된 금융자산은 당사의 만기가 된금액의 회수 절차에 따라 회수활동의 대상이 될 수 있습니다.

2.5 재고자산

재고자산의 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 현재의 장소에 현재의 상태로 이르게 하는 데 발생한 기타 원가 모두를 포함하고 있으며, 재고자산의 단위원가는 제품과 반제품은 총평균법, 원재료, 상품, 그리고 저장품은 이동평균법, 미착품은 개별법에 따라 결정됩니다.

제품이나 반제품의 원가에 포함되는 고정제조간접원가는 생산설비의 정상조업도에 기초하여 배부하고 있습니다.

재고자산은 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있습니다. 순실현가능가치는 통상적인 영업과정의 예상 판매가격에서 예상되는 추가 완성원가와 판매비용을 차감한 금액으로서 매 후속기간에 순실현가능가치를 재평가하고 있습니다.재고자산의 판매 시 관련된 수익을 인식하는 기간에 재고자산의 장부금액을 비용으로 인식하고 있으며 재고자산을 순실현가능가치로 감액한 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간에 비용으로 인식하며, 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산 평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 재고자산 금액(매출원가)의 차감액으로 인식하고 있습니다.

2.6 종속기업

당사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호에 따른 별도재무제표입니다. 종속기업투자는 직접적인 지분투자에 근거하여 원가로 측정하고 있으며, 다만 한국채택국제회계기준으로의 전환일 시점에는 전환일 시점의 과거회계기준에 따른 장부금액을 간주원가로 사용했습니다. 또한, 종속기업, 공동기업 및 관계기업으로부터 수취하는 배당금은 배당에 대한 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.7 유형자산

유형자산은 최초 인식시점에 원가로 측정하고 최초 인식 이후 취득원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 유형자산의 원가는 관세 및 환급불가능한 취득 관련 세금을 가산하고 매입할인과 리베이트 등을 차감한 구입가격, 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는 데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는 데 직접 관련되는 원가와 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는 데 소요될 것으로 최초에 추정되는 원가로 구성되고 있습니다.

유형자산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 유형자산은 아래의 내용연수와 감가상각방법을 적용하여 감가상각하고 있습니다.

과목
추정 내용연수
감가상각방법

건물
30 ~ 40 년
정액법

구축물
15 ~ 20 년
정액법

기계장치
6 ~ 30 년
정액법

기타의 유형자산
4 ~ 8 년
정액법

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 조정됩니다.

유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되고 그 차액은 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.8 정부보조금

정부보조금은 보조금의 수취와 정부보조금에 부가된 조건의 준수에 대한 합리적인 확신이 있을 때 공정가치로 인식됩니다. 자산관련보조금은 자산의 장부금액을 계산할 때 차감하여 표시되며, 수익관련보조금은 이연하여 정부보조금의 교부 목적과 관련된 비용에서 차감하여 표시됩니다.

2.9 무형자산

무형자산은 최초 인식할 때 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다. 회원권에 대해서는 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간이 예측가능하지 않아 당해 무형자산의내용연수가 비한정인 것으로 평가하고 상각하지 아니하고 있습니다. 무형자산은 사용가능한 시점부터 잔존가치를 영("0")으로 하여 아래의 내용연수 동안 정액법으로 상각하고 있습니다.

과목
추정 내용연수
상각방법

산업재산권
5 년
정액법

기타무형자산
10 년
정액법

내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법은 매 보고기간말에 재검토하고 내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한 지를 매 보고기간말에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.

후속지출은 관련되는 특정자산에 속하는 미래의 경제적 효익이 증가하는 경우에 한하여 자본화하며, 내부적으로 창출한 영업권 및 상표명 등을 포함한 다른 지출은 발생 즉시 비용화하고 있습니다.

2.10 투자부동산

임대수익이나 시세차익 또는 두 가지 모두를 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다.

후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 경제적 내용연수에 따라 40년을 적용하여 정액법으로 상각하고 있습니다.

투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간말에 재검토하고 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.

2.11 비금융자산의 손상

고객과의 계약에서 생기는 수익에 따라 인식하는 계약자산과 계약을 체결하거나 이행하기 위해 든 원가에서 생기는 자산, 종업원급여에서 발생한 자산, 재고자산, 이연법인세자산, 매각예정으로 분류되는 비유동자산을 제외한 모든 비금융자산에 대해서는 매 보고기간말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다.

영업권을 제외한 유ㆍ무형자산은 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 매 보고기간말마다 검토하고 있으며, 자산손상을 시사하는 징후가 있는 경우에는 손상차손금액을 결정하기 위하여 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 당사는 개별 자산별로 회수가능액을 추정하고 있으며, 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없는 경우에는 그 자산이 속하는 현금창출단위의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 공동자산은 합리적이고 일관된 배분기준에 따라 개별 현금창출단위에 배분하며, 개별 현금창출단위로 배분할 수 없는 경우에는 합리적이고 일관된 배분기준에 따라 배분될 수 있는 최소 현금창출단위집단에 배분하고 있습니다.

비한정내용연수를 가진 무형자산 또는 아직 사용할 수 없는 무형자산은 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 손상검사를 실시하고 있습니다.

회수가능액은 개별 자산 또는 현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액으로 측정하며, 자산(또는 현금창출단위)의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우에는 자산(또는 현금창출단위)의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 감소된 금액은 당기손익으로 인식하고 있습니다.

과거기간에 인식한 손상차손을 환입하는 경우 개별 자산(또는 현금창출단위)의 장부금액은 수정된 회수가능액과 과거기간에 손상차손을 인식하지 않았다면 현재 기록되어 있을 장부금액 중 작은 금액으로 결정하고 있으며, 해당 손상차손환입은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.12 리스

(1) 리스제공자

당사가 리스제공자인 경우 운용리스에서 생기는 리스수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식합니다. 운용리스 체결 과정에서 부담하는 리스개설직접원가를 기초자산의 장부금액에 더하고 리스료 수익과 같은 기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식합니다. 각 리스된 자산은 재무상태표에서 그 특성에 기초하여 표시하였습니다.

한편, 당사가 중간리스제공자인 경우 상위리스와 전대리스를 각각 회계처리합니다. 또한 전대리스의 분류는 기초자산이 아닌 상위리스에서 생기는 사용권자산에 기초하여 분류됩니다.

(2) 리스이용자

당사는 다양한 사무실, 장비, 자동차를 리스하고 있으며, 리스계약은 일반적으로 2~8년의 고정기간으로 체결되고 있습니다.

계약에는 리스요소와 비리스요소가 모두 포함될 수 있습니다. 당사는 상대적 개별 가격에 기초하여 계약 대가를 리스요소와 비리스요소에 배분하였습니다.

리스조건은 개별적으로 협상되며 다양한 계약조건을 포함합니다. 리스계약에 따라 부과되는 다른 제약은 없지만 리스자산을 차입금의 담보로 제공할 수는 없습니다.

당사는 계약이 집행가능한 기간 내에서 해지불능기간에 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간과 종료선택권을 행사하지 않을 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간을 포함하여 리스기간을 산정합니다. 당사는 리스이용자와 리스제공자가 각각 다른 당사자의 동의 없이 종료할 수 있는 권리가 있는 경우 계약을 종료할 때 부담할 경제적 불이익을 고려하여 집행가능한 기간을 산정합니다.

리스에서 생기는 자산과 부채는 최초에 현재가치기준으로 측정합니다. 리스부채는 다음 리스료의 순현재가치를 포함합니다.

·받을 리스 인센티브를 차감한 고정리스료(실질적인 고정리스료 포함)

·개시일 현재 지수나 요율을 사용하여 최초 측정한, 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료

·잔존가치보증에 따라 당사(리스이용자)가 지급할 것으로 예상되는 금액

·당사(리스이용자)가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우에 그 매수선택권의 행사가격

·리스기간이 당사(리스이용자)의 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 그 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액

리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 있는 경우 그 이자율로 리스료를 할인합니다. 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자가 비슷한 경제적 환경에서 비슷한 기간에 걸쳐 비슷한 담보로 사용권자산과 가치가 비슷한 자산을 획득하는 데 필요한 자금을 차입한다면 지급해야 할 이자율인 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다.

당사는 증분차입이자율을 다음과 같이 산정합니다.

·가능하다면 개별 리스이용자가 받은 최근 제3자 금융 이자율에 제3자 금융을 받은 이후 재무상태의 변경을 반영

·국가, 통화, 담보, 보증과 같은 리스에 특정한 조정을 반영

개별 리스이용자가 리스와 비슷한 지급일정을 가진 분할상환 차입금 이자율을 쉽게 관측(최근의 금융 또는 시장 자료를 통해)할 수 있는 경우, 당사는 증분차입이자율을 산정할 때 그 이자율을 시작점으로 사용합니다.

당사는 지수나 요율에 따라 달라지는 변동리스료의 경우 지수나 요율이 유효할 때까지 리스부채에 포함하지 않는 변동리스료의 잠재적 미래 증가 위험에 노출되어 있습니다. 지수나 요율에 따라 달라지는 리스료의 조정액이 유효한 시점에서 리스부채를 재평가하고 사용권자산을 조정합니다.

각 리스료는 리스부채의 상환과 금융원가로 배분합니다. 금융원가는 각 기간의 리스부채 잔액에 대하여 일정한 기간 이자율이 산출되도록 계산된 금액을 리스기간에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다.

사용권자산은 다음 항목들로 구성된 원가로 측정합니다.

·리스부채의 최초 측정금액

·받은 리스 인센티브를 차감한 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료

·리스이용자가 부담하는 리스개설직접원가

·복구원가의 추정치

사용권자산은 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지의 기간동안 감가상각합니다. 당사가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한(reasonably certain) 경우 사용권자산은 기초자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각합니다. 당사는 유형자산으로 표시된 토지와 건물을 재평가하지만 당사가 보유하고 있는 사용권자산인 건물에 대해서는 재평가모형을 선택하지 않았습니다.

장비 및 차량운반구의 단기리스와 모든 소액자산 리스와 관련된 리스료는 정액 기준에 따라 당기손익으로 인식합니다. 단기리스는 매수선택권 없이 리스기간이 12개월 이하인 리스이며, 소액리스자산은 IT기기와 소액의 사무실 가구로 구성되어 있습니다.

(3) 연장선택권 및 종료선택권

당사 전체에 걸쳐 다수의 부동산 및 시설장치 리스계약에 연장선택권 및 종료선택권을 포함하고 있습니다. 이러한 조건들은 계약 관리 측면에서 운영상의 유연성을 극대화하기 위해 사용됩니다. 보유하고 있는 대부분의 연장선택권 및 종료선택권은 해당 리스제공자가 아니라 당사가 행사할 수 있습니다.

(4) 잔존가치보증

계약기간 동안 리스원가를 최적화하기 위해 당사는 시설장치 리스와 관련하여 종종 잔존가치보증을 제공합니다.

2.13 금융부채

(1) 분류 및 측정

금융부채는 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 재무상태표에 인식하고 있으며, 금융부채의 최초 인식시 당기손익-공정가치측정금융부채 또는 기타금융부채로 분류하고 공정가치로 측정하고 있습니다. 당기손익-공정가치측정금융부채를 제외하고는해당 금융부채의 발생과 직접 관련되는 거래비용은 최초 측정시 공정가치에 차감하고 있습니다.

1) 당기손익-공정가치 측정 금융부채

금융부채는 단기매매항목으로 분류되거나, 파생상품인 경우, 혹은 최초 인식시점에 당기손익인식항목으로 지정되는 경우에 당기손익인식항목으로 분류합니다.

당기손익-공정가치 측정 금융부채는 최초인식 후 공정가치로 측정하며, 금융부채의 신용위험 변동에 따른 금융부채의 공정가치변동은 기타포괄손익으로 표시하고, 나머지 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 한편, 최초 인식시점에 발행과 관련하여 발생한 거래비용은 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2) 기타금융부채

당기손익-공정가치 측정 금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상 "매입채무", "단기차입 금", "유동성금융부채", "장기차입금", "기타지급채무" 및 "리스부채" 등으로 표시됩니다.

특정일에 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류됩니다. 이러한 우선주에 대한 유효이자율법에 따른 이자비용은 다른 금융부채에서 인식한 이자비용과 함께 손익계산서 상 "금융원가"로 인식됩니다.

(2) 제거

금융부채의 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다. 소멸하거나 제3자에게 양도한 금융부채의 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.

2.14 금융보증계약

당사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는 다음 중 큰 금액으로 측정하여 "금융보증부채" 로 인식됩니다.

(1) 금융상품의 손상규정에 따라 산정한 손실충당금

(2) 최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액

2.15 충당부채

충당부채는 과거사건의 결과로 존재하는 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행하기 위하여 경제적 효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 인식하고 있습니다.

충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재의무를 보고기간말에 이행하기 위하여 소요되는 지출에 대한 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다.

충당부채를 결제하기 위해 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제할 것이 예상되는 경우 이행한다면 변제를 받을 것이 거의 확실하게 되는 때에 한하여 변제금액을 인식하고 별도의 자산으로 회계처리하고 있습니다.

매 보고기간말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간말 현재 최선의 추정치를 반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다.

판매보증충당부채는 제품이나 용역이 판매 또는 제공될 때 인식되며, 과거의 보증자료에 기반하여 모든 가능한 결과와 그와 관련된 확률을 가중평균하여 추정하고 있습니다.

손실부담계약에 대한 충당부채는 계약상 의무에 따라 발생하는 회피 불가능한 원가가 당해 회계연도 계약에 의하여 발생할 것으로 기대되는 효익을 초과하는 경우, 계약을 이행하기 위하여 소요되는 원가와 계약을 이행하지 못하였을 때 지급하여야 할 보상금 또는 위약금 중 작은 금액으로 측정하고 있습니다. 충당부채 인식 전에 당해 계약을 이행하기 위하여 사용하는 자산에서 발생한 손상차손을 먼저 인식하고 있습니다.

충당부채는 최초 인식과 관련 있는 지출에만 사용하고 있습니다.

2.16 당기법인세 및 이연법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있으며, 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합에서 발생하는 세액을 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다.

법인세와 관련된 이자와 벌금은 법인세에 해당하는지 판단하고 법인세에 해당한다면기업회계기준서 제1012호 '법인세'를 적용하고 법인세에 해당하지 않는다면 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채, 우발자산'을 적용하고 있습니다.

(1) 당기법인세

당기법인세는 당기의 과세소득을 기초로 산정하고 있습니다. 과세소득은 포괄손익계산서상의 법인세비용차감전순이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금불인정항목을 제외하므로 포괄손익계산서상 손익과 차이가 있습니다. 당사의 당기법인세와 관련된 미지급법인세는 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율을 사용하여 계산하고 있습니다.

당기법인세자산과 당기법인세부채는 다음의 조건을 모두 충족하는 경우에만 상계를 합니다.

- 인식된 금액에 대한 법적으로 집행가능한 상계권리를 가지고 있음

- 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있음

(2) 이연법인세

이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때에는 보고기간말에 당사가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따른 세효과를 반영하고 있습니다. 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분에 관한 가산할 일시적차이에 대해서는 당사가 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 모두 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한, 차감할 일시적차이로 인하여 발생하는 이연법인세자산은 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고, 일시적차이가 사용될 수 있는 기간에 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에 인식하고 있습니다.

미사용 세무상결손금과 세액공제, 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우 그 범위 안에서 이월된 미사용 세무상결손금과 세액공제, 차감할 일시적차이에 대하여 이연법인세자산을 인식합니다. 미래 과세소득은 관련 가산할 일시적차이의 소멸에 의해 결정됩니다. 가산할 일시적차이가 이연법인세자산을 완전히 인식하기에 충분하지 않다면, 현재 일시적차이들의 소멸과 당사 내의 종속기업들의 사업계획을 미래 과세소득에 고려합니다.

이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하고, 이연법인세자산으로 인한 혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 보고기간말 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 보고기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정하고 있습니다. 이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때 보고기간말 현재 당사가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따라 법인세효과를 반영하고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이고, 당사가 인식된 금액을 상계할 수 있는 법적 권한을 가지고 있으며 당기 법인세부채와 자산을 순액으로결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다. 배당금 지급에 따라 추가적으로 발생하는 법인세비용이 있다면 배당금 지급과 관련한 부채가 인식되는 시점에 인식하고 있습니다.

2.17 종업원급여

(1) 단기종업원급여

종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12개월 이내에 결제될 단기종업원급여는 근무용역과 교환하여 지급이 예상되는 금액을 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정하고있습니다.

(2) 기타장기종업원급여

당사는 장기 근속 임직원에게 장기종업원급여를 제공하고 있습니다. 이 급여를 받을 수 있는 권리는 주로 5년 이상의 장기간 근무한 임직원에게만 주어집니다. 기타장기종업원급여는 확정급여제도와 동일한 방법으로 측정되며, 근무원가, 기타장기종업원급여부채의 순이자 및 재측정요소는 당기손익으로 인식됩니다. 또한 이러한 부채는 매년 독립적이고 적격한 보험계리사에 의해 평가됩니다.

(3) 퇴직급여

당사의 퇴직연금제도는 확정기여제도와 확정급여제도로 구분됩니다.

확정기여제도는 회사가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도이며, 기여금은 종업원이 근무 용역을 제공했을 때 비용으로 인식됩니다.

확정급여제도는 확정기여제도를 제외한 모든 퇴직연금제도입니다. 일반적으로 확정급여제도는 연령, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의하여 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는 보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와 관련한 재측정요소는 기타포괄손익으로 인식됩니다.

제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우, 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

2.18 고객과의 계약에서 생기는 수익

수익은 당사의 통상적인 활동에서 발생하는 재화의 판매 및 용역의 제공에 대해 받았거나 받을 대가의 공정가치로 구성되어 있습니다. 수익은 부가가치세, 반품, 리베이트 및 할인액을 차감한 순액으로 표시하고 있습니다.

수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 당사의 활동별 특정 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다. 당사의 추정은 고객의 유형, 거래의 유형 및 개별 거래조건 등의 과거 자료를 바탕으로 하고 있습니다.

1) 타이어 등의 판매

당사는 주된 사업으로 타이어의 제조 및 판매업을 운영하고 있습니다. 타이어는 제품이 고객에게 인도되고 고객이 인수한 시점에 통제가 이전되며,

이 시점에 청구서를 발행하고 수익이 인식됩니다. 통상적인 회수기간은 재화이전 후 30일에서 180일 입니다. 당사는 고객에게 일반적인 품질보증(일반보증)을 제공하고 있습니다.

2) 로열티수익

로열티 수익은 계약의 실질에 따라 발생기준에 의하여 인식됩니다. 로열티 매출의 경우 기간에 걸쳐 수익을 인식하고 통상적인 회수기간은 180일 입니다.

3) 기타수익

① 운송/보험 용역의 제공

당사는 용역의 제공으로 인한 수익은 수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고 경제적효익의 유입가능성이 높을 경우에 수익을 인식하고 있습니다.

운송/보험용역을 별도의 수행의무로 식별하여 타이어 매출 및 용역 매출로 구분하여 수익을 인식합니다.

② 임대수익

투자부동산으로부터 발생하는 임대료수익은 임대기간 동안 정액법으로 인식하고 있습니다.

2.19 영업부문

영업부문별 정보는 최고영업의사결정자에게 내부적으로 보고되는 방식에 기초하여 공시됩니다. 최고영업의사결정자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는데 책임이 있으며, 당사는 전략적 의사결정을 수행하는 이사회를 최고의사결정자로 보고 있습니다.

2.20 온실가스배출부채

온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률' 이 시행됨에 따라 발생되는 온실가스 배출권 및 온실가스 배출부채에 대하여 아래와 같이 회계처리하고 있습니다.

(1) 온실가스 배출권

온실가스 배출권은 정부에서 무상으로 할당받은 배출권과 매입 배출권으로 구성됩니다. 배출권은 매입원가에 취득에 직접 관련되어 있고 정상적으로 발생하는 그 밖의 원가를 가산하여 원가로 인식하고 있습니다. 당사는 의무를 이행하기 위한 목적으로 보유하는 배출권은 무형자산으로 분류하고 있습니다. 무형자산으로 분류된 배출권은최초 인식 후에 원가에서 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있습니다. 온실가스 배출권은 정부에 제출하거나 매각하거나 사용할 수 없게 되어 더 이상 미래 경제적효익이 예상되지 않을 때 제거하고 있습니다.

(2) 배출부채

배출부채는 온실가스를 배출하여 정부에 배출권을 제출해야 하는 현재의무로서, 해당 의무를 이행하기 위하여 자원이 유출될 가능성이 높고, 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 인식하고 있습니다. 배출부채는 정부에 제출할 해당 이행연도 분으로 보유한 배출권의 장부금액과 보유 배출권 수량을 초과하는 배출량에 대한 의무를 이행하는 데에 소요될 것으로 예상되는 지출을 더하여 측정하고 있습니다. 배출부채는 정부에 제출할 때 제거하고 있습니다.

2.21 납입자본

보통주는 자본으로 분류하며 자본거래와 직접 관련되어 발생하는 증분원가는 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감하고 있습니다.

2.22 금융수익과 비용

당사의 금융수익과 금융비용은 다음으로 구성되어 있습니다.

- 이자수익

- 이자비용

- 배당금수익

- 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산에 대한 순손익

- 금융자산과 금융부채에 대한 외환차이

- 금융보증비용(수익)

이자수익 혹은 이자비용은 유효이자율법을 사용하여 인식하였습니다. 배당금 수익은당사가 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식합니다. 유효이자율법은 금융상품의 기대존속기간에 추정되는 미래현금지급액이나 수취액의 현재가치를 금융자산의 총 장부금액이나 금융부채의 상각후원가와 정확하게 일치시키는 이자율로 할인합니다.

이자수익이나 이자비용을 계산할 때, 유효이자율은 자산의 총장부금액(해당 자산의 신용이 손상되지 않은 경우)이나 부채의 상각후원가에 적용합니다. 그러나, 최초인식이후에 후속적으로 신용이 손상된 금융자산에 대해서는 이자수익은 해당 금융자산의상각후원가에 유효이자율을 적용하여 계산합니다. 만일 해당 자산이 더는 신용이 손상된 것으로 볼 수 없다면 총 장부금액에 유효이자율을 적용하여 이자수익을 계산합니다.

2.23 재무제표 승인

당사의 재무제표는 2025년 3월 11일자로 이사회에서 승인하였습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

3. 중요한 회계추정 및 가정

재무제표 작성에는 미래에 대한 가정 및 추정이 요구되며 경영진은 당사의 회계정책을 적용하기 위해 판단이 요구됩니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에 비추어 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 회계추정의 결과가 실제 결과와 동일한 경우는 드물 것이므로 중요한 조정을유발할 수 있는 유의적인 위험을 내포하고 있습니다.

다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 경영진 판단과 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 일부 항목에 대한 유의적인 판단 및 추정에 대한 추가적인 정보는 개별 주석에 포함되어 있습니다.

(1) 경영진의 판단

재무제표에 인식된 금액에 유의한 영향을 미치는 회계정책의 적용과 관련된 주요한 경영진의 판단에 대한 정보는 다음의 주석에 포함되어 있습니다.

- 주석 2.18 : 수익인식 - 타이어매출의 수익인식시기

- 주석 4, 5, 6 : 기업회계기준서 제1109호에 따른 금융상품의 분류와 재분류

(2) 가정과 추정의 불확실성

다음 보고기간 이내에 중요한 조정이 발생할 수 있는 유의한 위험이 있는 가정과 추정의 불확실성에 대한 정보는 다음의 주석에 포함되어 있습니다.

- 주석 9 : 종속기업 회수가능액 추정의 주요 가정

- 주석 19 : 확정급여채무 및 기타장기종업원급여부채의 측정 - 주요 보험수리적가정

- 주석 2.15, 29 : 충당부채와 우발부채 - 자원의 유출 가능성과 금액에 대한 가정

- 주석 27 : 이연법인세자산의 인식 - 차감할 일시적차이와 세무상 결손금의 사용

(3) 기후 관련 위험

당사는 추정과 가정에 기후 관련 위험을 고려합니다. 이 평가에는 물리적 위험과 전 환위험이 당사에 미칠 수 있는 광범위한 영향이 포함됩니다. 당사가 저탄소 경제로 전환한 후에도 비즈니스 모델과 제품을 계속 사용할 수 있다고 판단하지만 기후 관련위험은 재무제표의 여러 항목에서 고려된 추정 및 가정의 불확실성을 증가시킵니다. 기후 관련 위험이 현시점의 측정에 중요한 영향을 미치지 않더라도 당사는 새로운 기후 관련 법률과 같은 기후 관련 변화와 개발을 주의 깊게 모니터링하고 있습니다. 기후 관련 위험이 직접적인 영향을 미치는 주요 항목과 고려사항은 다음과 같습니다.

ㆍ유형자산의 내용연수. 자산의 잔존가치와 예상 내용연수를 검토할 때 당사는 자산 의 사용을 제한하거나 상당한 자본적 지출을 요구할 수 있는 기후 관련 법률 및 규정 등 기후 관련 위험을 고려합니다.

ㆍ비금융자산의 손상. 기후 관련 법률 및 규정, 당사의 제품에 대한 수요 변화 등과 같은 전환 위험은 여러 가지 방식으로 사용가치에 영향을 미칠 수 있습니다.

ㆍ공정가치 측정. 투자부동산과 재평가한 사무용 부동산의 경우, 당사는 물리적 위험과 전환 위험의 영향 및 투자자가 이러한 위험을 가치평가에 반영할지 여부를 고려합니다.

ㆍ사후처리(복구)관련 충당부채. 당사는 임차 종료시 미래의 복구 비용을 추정할 때 기후 관련 법률 및 규정의 영향을 고려합니다.

ㆍ온실가스 배출. 당사는 매년 무상할당 배출권을 받고, 그 대가로 실제 배출량에 해 당하는 배출권을 제출해야 합니다. 당사의 온실가스 배출과 관련된 자세한 내용은 주석 2.20을 참조 바랍니다.

4. 범주별 금융상품

공정가치 측정방법에 대한 기술

당사의 회계정책과 공시사항은 다수의 금융 및 비금융자산과 부채에 대해 공정가치 측정이 요구되고 있습니다. 당사는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 책임지는 평가부서의 운영을 포함하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원에게 직접 보고되고 있습니다.평가부서는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제3자 정보를 사용하는 경우, 평가부서에서 제3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.당사는 유의적인 평가 문제를 감사위원회에 보고하고 있습니다.공정가치란 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격을 의미합니다. 공정가치 측정은 측정일에 현행 시장 상황에서 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 시장참여자 사이의 정상거래에서의 가격을 추정하는 것으로, 당사는 공정가치 평가시 시장정보를 최대한 사용하고, 관측 가능하지 않은 변수는 최소한으로 사용하고 있습니다.

공정가치 서열체계에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공정가치 서열체계 수준 1

공정가치 서열체계 수준 2

공정가치 서열체계 수준 3

공정가치 서열체계의 모든 수준 합계

공정가치측정 분류내의 공정가치 서열체계의 수준에 대한 기술

- 수준1 : 활성시장에서 공시되는 가격을 공정가치로 측정하는 자산ㆍ부채의 경우 동 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준1로 분류됩니다.

- 수준2 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 모든 유의적인 투입변수가 시장에서 관측한 정보에 해당하면 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준2로 분류됩니다.

- 수준3 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 하나 이상의 유의적인 투입변수가 시장에서 관측불가능한 정보에 해당하면 동 금융상품의공정가치는 수준3으로 분류됩니다.

당사는 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채를 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 당사는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간 말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.

당기손익-공정가치측정금융자산

0

2,158

0

2,158

전기

(단위 : 백만원)

공정가치 서열체계 수준 1

공정가치 서열체계 수준 2

공정가치 서열체계 수준 3

공정가치 서열체계의 모든 수준 합계

공정가치측정 분류내의 공정가치 서열체계의 수준에 대한 기술

- 수준1 : 활성시장에서 공시되는 가격을 공정가치로 측정하는 자산ㆍ부채의 경우 동 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준1로 분류됩니다.

- 수준2 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 모든 유의적인 투입변수가 시장에서 관측한 정보에 해당하면 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준2로 분류됩니다.

- 수준3 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 하나 이상의 유의적인 투입변수가 시장에서 관측불가능한 정보에 해당하면 동 금융상품의공정가치는 수준3으로 분류됩니다.

당사는 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채를 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 당사는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간 말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.

당기손익-공정가치측정금융자산

0

2,103

0

2,103

금융자산의 범주별 공시

당기

(단위 : 백만원)

당기손익-공정가치 측정 금융자산

상각후원가 측정 금융자산

현금및현금성자산

0

85,987

단기금융상품

0

0

장기금융상품

0

82

당기손익-공정가치 측정 금융자산

2,158

0

매출채권

0

1,233,763

대여금및기타수취채권

0

17,911

장기대여금및기타수취채권

0

9,619

금융자산 합계

2,158

1,347,362

전기

(단위 : 백만원)

당기손익-공정가치 측정 금융자산

상각후원가 측정 금융자산

현금및현금성자산

0

90,543

단기금융상품

0

1,600

장기금융상품

0

82

당기손익-공정가치 측정 금융자산

2,103

0

매출채권

0

843,091

대여금및기타수취채권

0

69,266

장기대여금및기타수취채권

0

18,096

금융자산 합계

2,103

1,022,678

금융부채의 범주별 공시

당기

(단위 : 백만원)

상각후원가 측정 금융부채

매입채무

552,387

단기차입금

687,689

유동성장기차입금

6,192

장기차입금

484,035

유동기타지급채무

330,136

비유동기타지급채무

3,231

금융부채 합계

2,063,670

전기

(단위 : 백만원)

상각후원가 측정 금융부채

매입채무

430,718

단기차입금

507,618

유동성장기차입금

6,192

장기차입금

592,329

유동기타지급채무

266,019

비유동기타지급채무

3,961

금융부채 합계

1,806,837

금융상품의 범주별 손익의 공시

당기

(단위 : 백만원)

자산과 부채

금융자산, 범주

금융부채, 범주

상각후원가 측정 금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산

상각후원가 측정 금융부채

이자수익(매출액)

872

외화이익(손실), 금융상품

102,931

(122,030)

기대신용손실전(환)입, 금융자산

830

평가이익, 금융상품

55

처분이익, 금융상품

0

이자비용, 금융상품

(77,524)

전기

(단위 : 백만원)

자산과 부채

금융자산, 범주

금융부채, 범주

상각후원가 측정 금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산

상각후원가 측정 금융부채

이자수익(매출액)

933

외화이익(손실), 금융상품

26,407

(21,717)

기대신용손실전(환)입, 금융자산

671

평가이익, 금융상품

58

처분이익, 금융상품

252

이자비용, 금융상품

(82,266)

5. 당기손익-공정가치 측정 금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

비유동 당기손익인식금융자산

비유동 당기손익인식금융자산

당기손익-공정가치측정채무증권

2,158

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

비유동 당기손익인식금융자산

비유동 당기손익인식금융자산

당기손익-공정가치측정채무증권

2,103

6. 매출채권 및 기타채권

매출채권 및 기타채권의 공시

당기

(단위 : 백만원)

총장부금액

손상차손누계액

장부금액 합계

매출채권 및 기타유동채권

매출채권 및 기타유동채권

유동매출채권

1,236,265

(2,502)

1,233,763

기타 유동채권

18,073

(163)

17,911

기타 유동채권

단기미수금

14,186

(163)

14,023

단기대여금

71

0

71

단기보증금

3,816

0

3,816

매출채권 및 기타유동채권 합계

1,254,338

(2,665)

1,251,673

매출채권 및 기타비유동채권

매출채권 및 기타비유동채권

기타 비유동채권

9,644

(25)

9,619

기타 비유동채권

장기미수금

3,742

0

3,742

장기대여금

408

(25)

383

장기보증금

5,494

0

5,494

매출채권 및 기타채권 합계

1,263,982

(2,690)

1,261,292

전기

(단위 : 백만원)

총장부금액

손상차손누계액

장부금액 합계

매출채권 및 기타유동채권

매출채권 및 기타유동채권

유동매출채권

845,987

(2,896)

843,091

기타 유동채권

70,220

(954)

69,266

기타 유동채권

단기미수금

60,591

(954)

59,637

단기대여금

31

0

31

단기보증금

9,598

0

9,598

매출채권 및 기타유동채권 합계

916,207

(3,850)

912,357

매출채권 및 기타비유동채권

매출채권 및 기타비유동채권

기타 비유동채권

18,121

(25)

18,096

기타 비유동채권

장기미수금

3,082

0

3,082

장기대여금

266

(25)

241

장기보증금

14,773

0

14,773

매출채권 및 기타채권 합계

934,328

(3,875)

930,453

매출채권 및 기타채권 손실충당금과 총장부금액의 변동에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

금융상품

매출채권

기타채권

장부금액

손상차손누계액

기초금융자산

(2,896)

(979)

기대신용손실전입, 금융자산

(657)

(141)

제각을 통한 감소, 금융자산

355

0

기대신용손실환입, 금융자산

696

932

기말금융자산

(2,502)

(188)

전기

(단위 : 백만원)

금융상품

매출채권

기타채권

장부금액

손상차손누계액

기초금융자산

(3,503)

(1,276)

기대신용손실전입, 금융자산

(652)

(869)

제각을 통한 감소, 금융자산

231

2

기대신용손실환입, 금융자산

1,028

1,164

기말금융자산

(2,896)

(979)

전부가 제거되지 않은 양도된 금융자산

당기

(단위 : 백만원)

매출채권

기업이 지속적으로 관여하는 정도까지 계속하여 인식하는 자산

468,075

전부가 제거되지 않은 양도된 금융자산의 성격에 대한 기술

당사는 현금을 수령하고 은행에 매출채권을 양도했습니다. 당사는 계속해서 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하고 있기 때문에, 해당 매출채권을 재무상태표에서 제거하지 않았습니다. 양도 시에 수령한 금액은 매출채권 담보차입금으로 인식하였습니다(주석 16 참조).당사가 매출채권을 계속해서 인식하고 있기 때문에 해당 매출채권은 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형에 포함하였습니다.

전기

(단위 : 백만원)

매출채권

기업이 지속적으로 관여하는 정도까지 계속하여 인식하는 자산

439,734

전부가 제거되지 않은 양도된 금융자산의 성격에 대한 기술

당사는 현금을 수령하고 은행에 매출채권을 양도했습니다. 당사는 계속해서 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하고 있기 때문에, 해당 매출채권을 재무상태표에서 제거하지 않았습니다. 양도 시에 수령한 금액은 매출채권 담보차입금으로 인식하였습니다(주석 16 참조).당사가 매출채권을 계속해서 인식하고 있기 때문에 해당 매출채권은 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형에 포함하였습니다.

7. 사용이 제한된 금융상품

사용이 제한된 금융자산

당기

(단위 : 백만원)

사용이 제한된 금융자산

사용이 제한된 금융자산에 대한 설명

사용이 제한된 금융자산

단기금융상품

0

건물매각 관련 보증금

장기금융상품

82

당좌개설보증금 등

사용이 제한된 금융자산 합계

82

전기

(단위 : 백만원)

사용이 제한된 금융자산

사용이 제한된 금융자산에 대한 설명

사용이 제한된 금융자산

단기금융상품

1,600

건물매각 관련 보증금

장기금융상품

82

당좌개설보증금 등

사용이 제한된 금융자산 합계

1,682

8. 재고자산

재고자산 세부내역

당기

(단위 : 백만원)

총장부금액

재고자산 평가충당금

장부금액 합계

제품 및 상품

128,795

(5,930)

122,865

반제품

12,285

0

12,285

원재료

109,356

0

109,356

저장품

435

0

435

미착품

61,930

(478)

61,452

재고자산 합계

312,801

(6,408)

306,393

담보제공 재고자산

118,185

전기

(단위 : 백만원)

총장부금액

재고자산 평가충당금

장부금액 합계

제품 및 상품

129,951

(3,208)

126,743

반제품

9,707

0

9,707

원재료

67,938

0

67,938

저장품

306

0

306

미착품

38,249

(335)

37,914

재고자산 합계

246,151

(3,543)

242,608

담보제공 재고자산

99,714

비용으로 인식한 재고자산의 금액

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

기간동안 비용으로 인식한 재고자산의 원가

2,405,228

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

기간동안 비용으로 인식한 재고자산의 원가

2,291,505

9. 종속기업투자

보고기간종료일 현재 종속기업 투자의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

회 사 명
지분율(%)
소재지
결산월
취득가액
장부금액

당기말
전기말
당기말
전기말

종속기업
Kumho Tire U.S.A.
100
미국
12월 31일
590,027
408,359
376,846
170,003

Kumho Tyre U.K.
100
영국
"
-
-
-
-

Kumho Tire Europe
100
독일
"
12,029
12,029
12,029
12,029

Kumho Tire Japan
100
일본
"
-
-
-
-

Kumho Tire Canada
100
캐나다
"
2,633
2,633
1,163
1,163

Kumho Tyre Australia
100
호주
"
-
-
-
-

Kumho Tire France
100
프랑스
"
628
628
604
604

Kumho Tire H.K.(*1)
100
홍콩
"
1,331,240
1,264,526
491,954
286,296

Kumho Tire Mexico
100
멕시코
"
717
717
717
717

Kumho Tire Egypt
99
이집트
"
65
65
65
65

Kumho Tire Kazakhstan(*2)
100
카자흐스탄
"
293
-
293
-

합 계
1,937,632
1,688,957
883,671
470,877

(*1) 당기말 현재 당사의 장ㆍ단기차입금과 관련하여 담보로 제공되어 있습니다.

(*2) 당기 중 신규설립되었습니다.

당사는 당기 중 종속기업인 Kumho Tire U.S.A. 및 Kumho Tire H.K.에 각각 USD 132,500천 및 USD 46,000천을 추가 출자하였고, Kumho Tire Kazakhstan에 USD 209천을 신규 출자하였습니다.전기 중 종속기업인 Kumho Tire H.K. 및 Kumho Tire Egypt에 각각 USD 82,000천 및 USD 50천을 추가 및 신규 출자하였습니다.

당기 중 종속기업투자주식에 대해 회수가능액을 추정한 결과, 당사는 Kumho Tire H.K. 및 Kumho Tire U.S.A.가 회수가능액이 장부금액을 초과하여 손상차손환입을 인식하였습니다. 회수가능액은 사용가치로 측정하였으며, 사용가치 측정을 위한 미래현금흐름은 회사의 과거 영업성과와 미래 사업계획을 근거로 향후 5개년치를 추정하고, 이후의 현금흐름은 1%의 영구성장률을 적용하여 추정하였습니다. 사용가치의계산에 사용된 주요 가정치는 다음과 같습니다.

구분
중국 법인
베트남 법인
미국 법인

무위험이자율(Rf)
1.70%
4.60%
4.57%

시장위험프리미엄(Rm-Rf)
10.30%
6.90%
6.92%

Unlevered β
0.67
0.67
0.67

할인율(WACC)
10.40%
12.70%
10.50%

(1) Kumho Tire H.K.

경영진이 최초 5년간의 재무예산을 수립할 때 사용한 주요 가정 중 예상 매출 성장률은 사업계획 상의 판매단가 성장율을 반영하였고, 판매수량 또한 사업계획에 근거하여 추정하였습니다. 상기 사업계획은 조정된 과거의 경험에 기초합니다.

당사는 당기 중 종속기업인 Kumho Tire H.K.는 피투자종속기업(당사의 손자회사로서 Nanjing Kumho Tire 등 5개사)의 영업이익의 증가 등 손상차손환입의 징후가 식별되어 회수가능액을 추정하였으며, 138,944백만원의 손상차손환입을 인식하였습니다. 동 종속기업투자의 회수가능액은 사용가치에 근거하여 산출됐으며, 손상차손환입은 기타수익으로 계상하였습니다.

당사는 전기 중 종속기업인 Kumho Tire H.K.는 피투자종속기업(당사의 손자회사로서 Nanjing Kumho Tire 등 5개사)의 영업이익의 증가 등 손상차손환입의 징후가 식별되어 회수가능액을 추정하였으며, 40,499백만원의 손상차손환입을 인식하였습니다. 동 종속기업투자의 회수가능액은 사용가치에 근거하여 산출됐으며, 손상차손환입은 기타수익으로 계상하였습니다.

(2) Kumho Tire U.S.A.

경영진이 최초 5년간의 재무예산을 수립할 때 사용한 주요 가정 중 예상 매출 성장률은 사업계획 상의 판매단가 성장율을 반영하였고, 판매수량 또한 사업계획에 근거하여 추정하였습니다. 상기 사업계획은 조정된 과거의 경험에 기초합니다.

당사는 당기 중 종속기업인 Kumho Tire U.S.A.의 영업이익 증가 등 손상차손환입의징후가 식별되어 회수가능액을 추정하였으며, 25,176백만원의 손상차손환입을 인식하였습니다. 종속기업투자의 회수가능액은 사용가치에 근거하여 산출됐으며, 손상차손환입은 기타수익으로 계상하였습니다.

당사는 전기 중 종속기업인 Kumho Tire U.S.A.의 영업이익 증가 등 손상차손환입의징후가 식별되어 회수가능액을 추정하였으며, 27,722백만원의 손상차손환입을 인식하였습니다. 종속기업투자의 회수가능액은 사용가치에 근거하여 산출됐으며, 손상차손환입은 기타수익으로 계상하였습니다.

10. 유형자산

유형자산에 대한 세부 정보 공시

당기

(단위 : 백만원)

총장부금액

감가상각누계액, 상각누계액 및 손상차손누계액

장부금액 합계

토지

243,968

0

243,968

건물

427,744

(200,791)

226,953

기계장치

1,206,141

(905,920)

300,221

구축물

70,306

(49,365)

20,941

차량운반구

18,209

(15,528)

2,681

공구와기구

258,065

(204,741)

53,324

비품

105,295

(94,703)

10,592

건설중인자산

51,574

0

51,574

미착기계

5,701

0

5,701

유형자산 합계

2,387,003

(1,471,048)

915,955

전기

(단위 : 백만원)

총장부금액

감가상각누계액, 상각누계액 및 손상차손누계액

장부금액 합계

토지

243,965

0

243,965

건물

426,167

(189,998)

236,169

기계장치

1,194,188

(877,336)

316,852

구축물

53,816

(41,756)

12,060

차량운반구

17,726

(15,583)

2,143

공구와기구

253,377

(203,562)

49,815

비품

99,617

(90,993)

8,624

건설중인자산

24,497

0

24,497

미착기계

843

0

843

유형자산 합계

2,314,196

(1,419,228)

894,968

유형자산의 변동내역에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

토지

건물

기계장치

건설중인자산

기타유형자산

유형자산 합계

기초 유형자산

243,965

236,169

316,852

24,497

73,485

894,968

사업결합을 통한 취득 이외의 증가, 유형자산

0

0

0

111,570

9,237

120,807

대체에 따른 증가(감소), 유형자산

3

3,033

39,047

(84,493)

42,410

0

처분, 유형자산

0

(800)

(3,719)

0

(1,655)

(6,174)

감가상각비, 유형자산

0

(11,449)

(51,959)

0

(23,010)

(86,418)

정부보조금, 유형자산

0

0

0

0

(7,228)

(7,228)

당기손익으로 인식된 손상차손, 유형자산

0

0

0

0

0

0

당기손익으로 인식된 손상차손환입, 유형자산

0

0

0

0

0

0

기말 유형자산

243,968

226,953

300,221

51,574

93,239

915,955

손상차손과 손상차손 환입을 발생시킨 주요 사건과 상황에 대한 설명

전기

(단위 : 백만원)

토지

건물

기계장치

건설중인자산

기타유형자산

유형자산 합계

기초 유형자산

243,965

245,376

336,670

24,052

73,013

923,076

사업결합을 통한 취득 이외의 증가, 유형자산

0

0

0

65,855

3,938

69,793

대체에 따른 증가(감소), 유형자산

0

2,749

38,998

(65,410)

23,663

0

처분, 유형자산

0

(560)

(4,992)

0

(4,964)

(10,516)

감가상각비, 유형자산

0

(11,396)

(51,845)

0

(22,165)

(85,406)

정부보조금, 유형자산

당기손익으로 인식된 손상차손, 유형자산

0

0

(1,982)

0

0

(1,982)

당기손익으로 인식된 손상차손환입, 유형자산

0

0

3

0

0

3

기말 유형자산

243,965

236,169

316,852

24,497

73,485

894,968

손상차손과 손상차손 환입을 발생시킨 주요 사건과 상황에 대한 설명

당사는 전기 중 불용/운휴 자산에 대해 손상차손과 손상환입을 인식하였습니다.

담보로 제공된 자산에 대한 공시

(단위 : 백만원)

담보로 제공된 유형자산

채권최고액

담보에 대한 기술

담보제공처

한국산업은행 외

792,082

1,005,352

보고기간종료일 현재 당사의 유형자산 및 투자부동산(토지, 건물, 기계장치 등) 중 일부는 장ㆍ단기차입금과 관련하여 담보로 제공되어 있으며, 그 내역은 다음과 같습니다.당사의 유형자산 및 재고자산에 대한 재산종합보험의 보험금 수익권에 대해 한국산업은행 등이 질권을 설정하고 있습니다.

11. 리스

사용권자산에 대한 양적 정보 공시

당기

(단위 : 백만원)

사용권자산

자산

토지

134

건물

22,997

차량운반구

4,191

공구와기구

47

비품

11

자산 합계

27,380

전기

(단위 : 백만원)

사용권자산

자산

토지

100

건물

4,639

차량운반구

1,176

공구와기구

39

비품

17

자산 합계

5,971

사용권자산의 추가

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

사용권자산의 추가

34,461

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

사용권자산의 추가

7,821

리스와 관련하여 포괄손익계산서에 인식되는 금액에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

토지

건물

차량운반구

공구와기구

비품

자산 합계

사용권자산의 전대리스에서 생기는 수익

61

감가상각비, 사용권자산

114

11,615

1,211

105

6

13,051

리스부채에 대한 이자비용

1,802

인식 면제 규정이 적용된 단기리스에 관련되는 비용

55

인식 면제 규정이 적용된 소액자산 리스에 관련되는 비용

1,021

전기

(단위 : 백만원)

토지

건물

차량운반구

공구와기구

비품

자산 합계

사용권자산의 전대리스에서 생기는 수익

27

감가상각비, 사용권자산

84

10,611

1,173

94

5

11,967

리스부채에 대한 이자비용

543

인식 면제 규정이 적용된 단기리스에 관련되는 비용

23

인식 면제 규정이 적용된 소액자산 리스에 관련되는 비용

918

리스 현금유출

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

리스 현금유출

16,534

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

리스 현금유출

16,417

리스제공자의 리스에 대한 양적 정보 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

금융리스 순투자의 금융수익

61

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

금융리스 순투자의 금융수익

27

금융리스채권의 만기분석 공시

당기

(단위 : 백만원)

받게 될 할인되지 않은 금융 리스료

합계 구간

1년 이내

293

1년 초과 2년 이내

222

2년 초과 3년 이내

138

3년 초과 4년 이내

129

4년 초과 5년 이내

31

합계 구간 합계

813

전기

(단위 : 백만원)

받게 될 할인되지 않은 금융 리스료

합계 구간

1년 이내

182

1년 초과 2년 이내

114

2년 초과 3년 이내

114

3년 초과 4년 이내

54

4년 초과 5년 이내

45

합계 구간 합계

509

할인되지 않은 리스료와 금융리스 순투자에 대한 조정에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

받게 될 할인되지 않은 금융 리스료

813

금융리스채권에 관련되는 미실현 금융수익

125

금융리스 순투자

688

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

받게 될 할인되지 않은 금융 리스료

509

금융리스채권에 관련되는 미실현 금융수익

77

금융리스 순투자

432

12. 무형자산

무형자산에 대한 세부 정보 공시

당기

(단위 : 백만원)

총장부금액

감가상각누계액, 상각누계액 및 손상차손누계액

장부금액 합계

산업재산권

7,635

(7,121)

514

기타무형자산

10,202

(9,632)

570

회원가입권

5,543

(3,276)

2,267

영업권 이외의 무형자산 합계

23,380

(20,029)

3,351

전기

(단위 : 백만원)

총장부금액

감가상각누계액, 상각누계액 및 손상차손누계액

장부금액 합계

산업재산권

7,526

(6,934)

592

기타무형자산

9,635

(9,569)

66

회원가입권

5,543

(3,275)

2,267

영업권 이외의 무형자산 합계

22,704

(19,778)

2,926

영업권 외의 무형자산의 변동내역에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

산업재산권

기타무형자산

회원가입권

영업권 이외의 무형자산 합계

기초 영업권 이외의 무형자산

592

66

2,267

2,926

사업결합을 통한 취득 이외의 증가, 영업권 이외의 무형자산

110

591

0

701

기타 상각비, 영업권 이외의 무형자산

(188)

(63)

0

(251)

기타변동에 따른 증가(감소), 영업권 이외의 무형자산

0

(24)

0

(24)

기말 영업권 이외의 무형자산

514

570

2,267

3,351

전기

(단위 : 백만원)

산업재산권

기타무형자산

회원가입권

영업권 이외의 무형자산 합계

기초 영업권 이외의 무형자산

441

0

2,267

2,709

사업결합을 통한 취득 이외의 증가, 영업권 이외의 무형자산

319

66

0

385

기타 상각비, 영업권 이외의 무형자산

(168)

0

0

(168)

기타변동에 따른 증가(감소), 영업권 이외의 무형자산

기말 영업권 이외의 무형자산

592

66

2,267

2,926

13. 투자부동산

투자부동산에 대한 세부 정보 공시

당기

(단위 : 백만원)

자산

토지

건물

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

총장부금액

감가상각누계액 및 상각누계액

총장부금액

감가상각누계액 및 상각누계액

투자부동산

5,708

0

5,708

916

(517)

399

전기

(단위 : 백만원)

자산

토지

건물

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

총장부금액

감가상각누계액 및 상각누계액

총장부금액

감가상각누계액 및 상각누계액

투자부동산

5,708

0

5,708

916

(491)

425

투자부동산 합계 총장부금액에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

총장부금액

감가상각누계액 및 상각누계액

장부금액 합계

투자부동산 합계

6,624

(517)

6,107

전기

(단위 : 백만원)

총장부금액

감가상각누계액 및 상각누계액

장부금액 합계

투자부동산 합계

6,624

(491)

6,133

투자부동산의 변동내역에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

토지

건물

자산 합계

기초 투자부동산

5,708

425

6,133

감가상각비, 투자부동산

0

(26)

(26)

기말 투자 부동산

5,708

399

6,107

전기

(단위 : 백만원)

토지

건물

자산 합계

기초 투자부동산

5,708

450

6,158

감가상각비, 투자부동산

0

(25)

(25)

기말 투자 부동산

5,708

425

6,133

투자부동산에서 발생한 임대수익, 순직접운영비용

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

투자부동산에서 발생한 임대수익

18

투자부동산과 직접 관련된 운영비용

(15)

투자부동산에서 발생한 임대수익, 순직접운영비용

3

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

투자부동산에서 발생한 임대수익

67

투자부동산과 직접 관련된 운영비용

(61)

투자부동산에서 발생한 임대수익, 순직접운영비용

6

투자부동산의 장부금액과 공정가치의 차이에 대한 설명

한편, 당기말 현재 투자부동산의 장부금액은 공정가치와 중요한 차이가 없습니다.

14. 기타자산

기타자산에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

기타유동자산

기타유동자산

선급금

718

선급비용

25,245

기타유동자산

25,963

기타비유동자산

기타비유동자산

선급비용

220

기타자산 합계

26,183

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

기타유동자산

기타유동자산

선급금

1,071

선급비용

23,254

기타유동자산

24,325

기타비유동자산

기타비유동자산

선급비용

7,358

기타자산 합계

31,683

15. 매입채무 및 기타지급채무

매입채무 및 기타채무

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

매입채무 및 기타유동채무

매입채무 및 기타유동채무

매입채무

552,387

미지급금

246,068

미지급금

공급자금융약정에 해당하는 금융부채

101,526

공급자가 금융제공자에게서 이미 대금을 수취한 부분에 해당하는 금융부채

101,526

미지급비용

84,068

매입채무 및 기타유동채무

882,523

매입채무 및 기타비유동채무

매입채무 및 기타비유동채무

예수보증금

3,231

매입채무 및 기타 채무 합계

885,754

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

매입채무 및 기타유동채무

매입채무 및 기타유동채무

매입채무

430,717

미지급금

155,139

미지급금

공급자금융약정에 해당하는 금융부채

공급자가 금융제공자에게서 이미 대금을 수취한 부분에 해당하는 금융부채

미지급비용

110,881

매입채무 및 기타유동채무

696,737

매입채무 및 기타비유동채무

매입채무 및 기타비유동채무

예수보증금

3,961

매입채무 및 기타 채무 합계

700,698

공급자금융약정에 대한 공시

당기말 현재 미지급금 금액에는 공급자금융약정(구매카드 약정)과 관련된 금액이101,526백만원이 포함되어 있습니다.당사는 공급자와 합의하여 카드약정에 따른 신용공여기간 종료일에 결제대금을 카드사에 지급하는 기업 구매카드약정을 당기 신규로 체결하였으며, 내용은 다음과 같습니다.1) 당사는 매월 실행액과 동액의 한도(특정목적한도)로 동일한 사업계열의 유사한 다른 매입채무 및 기타채무에 대한 일반적인 대급지급기일보다 늦게 회사가 카드사에 대금을 지급할 수 있는 조건의 공급자금융약정을 체결하고 있으며, 지급일자에 결제되는 수수료율은 타 금융기관으로부터의 다른 차입금에 적용되는 이자율보다 낮은 수준입니다.카드사에 지급하는 금액은 본래의 성격이 정상적인 영업과정에서 재화나 용역을 구입하는 활동으로 목적 자체의 변경이 없고, 카드사에 대한 결제 기한이 1년 이내의 정상영업주기 내에 있습니다. 또한 동 약정과 관련하여 담보를 제공하지 아니하므로,미지급금으로 분류하고 현금흐름표에서 영업활동현금으로 표시하였습니다.3) 공급자금융약정에 해당하는 금융부채의 지급기일 범위와 공급자금융약정에 해당하지 않는 비교가능한 매입채무 및 기타채무의 지급기일 범위는 다음과 같습니다.① 공급자금융약정에 해당하는 미지급금의 지급기일의 범위 : 지급어음 결제일 경과 후 91일② 공급자금융약정이 아닌 비교가능한 미지급금의 지급기일의 범위 : 청구서 발행일 후 90일~120일공급자금융약정에 해당하는 부채의 당기 변동은 주로 재화와 용역의 구매에 따른 증가와 후속적인 현금정산에 기인하며, 이외의 다른 중요한 비현금변동은 없습니다.당사는 공급자금융약정의 대상이 되는 부채의 금액이 제한적이고 유사한 조건으로 다른 금융재원을 사용할 수 있으므로, 공급자금융약정으로 인하여 유의적인 유동성위험에 노출되지 않습니다.

16. 차입금

차입금에 대한 세부 정보

당기

(단위 : 백만원)

차입금명칭

차입금명칭 합계

단기차입금

장기 차입금

당좌차월

USANCE

매출채권 담보차입

일반대출

원화장기차입금 1

외화장기차입금 1

외화장기차입금 2

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

차입처

한국산업은행

한국산업은행 외

한국산업은행 외

중국건설은행 외

한국산업은행 외

수출입은행 외

KEB하나은행 외

차입금, 이자율

0.0490

0.0544

0.0423

0.0574

0.0486

0.0535

0.0666

0.0668

0.0620

0.0622

0.0620

0.0621

차입금, 만기

2027.07.06

2027.07.06

2027.07.06

단기차입금

0

129,614

468,075

90,000

687,689

명목금액

424,602

21,078

44,547

490,227

유동성장기차입금

(6,192)

장기차입금

484,035

담보로 제공된 자산에 대한 공시

당기말 현재 상기 단기차입금과 관련하여 당사의 종속기업투자주식, 유형자산이 담보로 제공되어 있습니다 (주석 9,10 참조).당기말 현재 상기 장기차입금과 관련하여 당사의 종속기업투자주식, 재고자산 및 유형자산이 담보로 제공되어 있습니다(주석 8,9,10 참조).

전기

(단위 : 백만원)

차입금명칭

차입금명칭 합계

단기차입금

장기 차입금

당좌차월

USANCE

매출채권 담보차입

일반대출

원화장기차입금 1

외화장기차입금 1

외화장기차입금 2

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

범위

범위 합계

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

하위범위

상위범위

차입처

한국산업은행

한국산업은행 외

한국산업은행 외

중국건설은행 외

한국산업은행 외

수출입은행 외

KEB하나은행 외

차입금, 이자율

차입금, 만기

2027.07.06

2027.07.06

2027.07.06

단기차입금

3,381

64,503

439,734

0

507,618

명목금액

530,154

27,430

40,937

598,521

유동성장기차입금

(6,192)

장기차입금

592,329

담보로 제공된 자산에 대한 공시

당기말 현재 상기 단기차입금과 관련하여 당사의 종속기업투자주식, 유형자산이 담보로 제공되어 있습니다 (주석 9,10 참조).당기말 현재 상기 장기차입금과 관련하여 당사의 종속기업투자주식, 재고자산 및 유형자산이 담보로 제공되어 있습니다(주석 8,9,10 참조).

17. 기타유동부채

기타부채에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

그밖의 유동부채

그밖의 유동부채

선수금

19,047

예수금

5,881

예수제세

5,132

미지급법인세

11,368

선수수익

14,036

온실가스부채

59

기타 유동부채 합계

55,523

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

그밖의 유동부채

그밖의 유동부채

선수금

8,360

예수금

5,504

예수제세

4,291

미지급법인세

796

선수수익

6,291

온실가스부채

39

기타 유동부채 합계

25,281

18. 온실가스배출권 및 배출부채

무상할당 배출권 수량에 대한 공시

2023년도 분

2024년도 분

2025년도 분

계획기간 합계

무상할당배출권 수량 (단위 KAU)

251,921

249,562

249,562

751,045

온실가스배출권 변동내역에 대한 공시

(단위 : 백만원)

2023년도 분

2024년도 분

기초 배출권 수량 (단위: KAU)

2,652

5,296

배출권 무상할당, 수량 (단위: KAU)

251,921

249,562

배출권 매입, 수량 (단위: KAU)

8,333

0

배출권 사용, 수량 (단위: KAU)

(257,548)

0

배출권 처분, 수량 (단위: KAU)

0

0

배출권 할당 취소, 수량 (단위: KAU)

(62)

(54)

기말 배출권, 수량 (단위: KAU)

5,296

254,804

기초 배출권, 금액

0

42

배출권 무상할당, 금액

0

0

배출권 매입, 금액

66

0

배출량 사용, 금액

(24)

0

배출권 처분, 금액

0

0

배출권 할당취소, 금액

0

0

기말 배출권, 금액

42

42

배출부채 및 배출량 추정치에 대한 공시

배출부채는 할당된 배출권을 실제 배출량이 초과할 때에만 인식합니다. 당기 말 현재 당사가 인식한 배출부채는 59백만원 입니다. 한편, 당기의 온실가스 배출량 추정치는 258,035 tCO2-eq 입니다.

배출부채 금액에 대한 공시

(단위 : 백만원)

공시금액

유동배출부채

59

19. 종업원급여

확정급여제도에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

확정급여채무, 현재가치

417,331

사외적립자산, 공정가치

(250,168)

국민연금전환금

(274)

순확정급여부채(자산)

166,889

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

확정급여채무, 현재가치

355,244

사외적립자산, 공정가치

(201,977)

국민연금전환금

(312)

순확정급여부채(자산)

152,955

순확정급여부채(자산)에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

확정급여채무의 현재가치

사외적립자산

순확정급여부채(자산) 합계

순확정급여채무(자산)의 변동

순확정급여채무(자산)의 변동

기초 순확정급여부채(자산)

355,244

(202,289)

152,955

당기손익의 비용(수익)으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동

당기손익의 비용(수익)으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동

당기근무원가, 순확정급여부채(자산)

32,797

32,797

이자비용(수익), 순확정급여부채(자산)

15,414

(8,734)

6,680

과거근무원가, 순확정급여부채(자산)

14,195

14,195

재측정이익(손실), 순 확정급여채무(자산)

재측정이익(손실), 순 확정급여채무(자산)

인구통계적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손실(이익), 순 확정급여부채(자산)

(854)

(854)

재무적 가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손실(이익), 순 확정급여부채(자산)

10,950

10,950

경험조정에서 발생하는 보험수리적 손실(이익), 순확정급여부채(자산)

38,001

38,001

이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익, 순확정급여부채(자산)

(930)

(930)

총 재측정손익, 순확정급여부채(자산)

48,097

(930)

47,167

확정급여제도의 재측정손익(세후기타포괄손익)

(35,507)

제도에서 지급한 금액, 순확정급여부채(자산)

(48,416)

15,511

(32,905)

제도에 납입한 총 기여금, 순확정급여부채(자산)

(54,000)

(54,000)

기말 순확정급여부채(자산)

417,331

(250,442)

166,889

확정급여채무의 가중평균만기

6년2개월

당기손익으로 인식된 비용(수익)으로 인한 순확정급여부채(자산)의 증가(감소) 합계

53,672

전기

(단위 : 백만원)

확정급여채무의 현재가치

사외적립자산

순확정급여부채(자산) 합계

순확정급여채무(자산)의 변동

순확정급여채무(자산)의 변동

기초 순확정급여부채(자산)

326,006

(177,328)

148,678

당기손익의 비용(수익)으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동

당기손익의 비용(수익)으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동

당기근무원가, 순확정급여부채(자산)

29,642

29,642

이자비용(수익), 순확정급여부채(자산)

16,620

(9,047)

7,573

과거근무원가, 순확정급여부채(자산)

0

0

재측정이익(손실), 순 확정급여채무(자산)

재측정이익(손실), 순 확정급여채무(자산)

인구통계적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손실(이익), 순 확정급여부채(자산)

0

0

재무적 가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손실(이익), 순 확정급여부채(자산)

22,456

22,456

경험조정에서 발생하는 보험수리적 손실(이익), 순확정급여부채(자산)

9,979

9,979

이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익, 순확정급여부채(자산)

58

58

총 재측정손익, 순확정급여부채(자산)

32,435

58

32,493

확정급여제도의 재측정손익(세후기타포괄손익)

(25,081)

제도에서 지급한 금액, 순확정급여부채(자산)

(49,459)

14,028

(35,431)

제도에 납입한 총 기여금, 순확정급여부채(자산)

(30,000)

(30,000)

기말 순확정급여부채(자산)

355,244

(202,289)

152,955

확정급여채무의 가중평균만기

5년10개월

당기손익으로 인식된 비용(수익)으로 인한 순확정급여부채(자산)의 증가(감소) 합계

37,215

보험수리적 가정의 공시

당기

할인율에 대한 보험수리적 가정

미래임금상승률에 대한 보험수리적 가정

할인율에 대한 보험수리적 가정

0.0410

미래임금상승률에 대한 보험수리적 가정

0.03

전기

할인율에 대한 보험수리적 가정

미래임금상승률에 대한 보험수리적 가정

할인율에 대한 보험수리적 가정

0.0461

미래임금상승률에 대한 보험수리적 가정

0.03

사외적립자산의 공정가치에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

사외적립자산

사외적립자산의 종류, 공정가치 화폐금액

사외적립자산의 종류, 공정가치 화폐금액

예적금 공정가치

250,168

국민연금전환금 공정가치

274

사외적립자산 합계, 공정가치

250,442

사외적립자산의 종류, 공정가치 금액비율

사외적립자산의 종류, 공정가치 금액비율

예적금 비율

0.999

국민연금전환금 비율

0.001

전기

(단위 : 백만원)

사외적립자산

사외적립자산의 종류, 공정가치 화폐금액

사외적립자산의 종류, 공정가치 화폐금액

예적금 공정가치

201,977

국민연금전환금 공정가치

312

사외적립자산 합계, 공정가치

202,289

사외적립자산의 종류, 공정가치 금액비율

사외적립자산의 종류, 공정가치 금액비율

예적금 비율

0.998

국민연금전환금 비율

0.002

보험수리적가정의 민감도분석에 대한 공시

(단위 : 백만원)

보험수리적가정의 합리적인 범위 내에서의 발생가능한 증가율

보험수리적가정의 합리적인 범위 내에서의 발생가능한 감소율

보험수리적가정의 합리적인 범위 내에서의 발생가능한 증가로 인한 확정급여부채의 증가(감소)

보험수리적가정의 합리적인 범위 내에서의 발생가능한 감소로 인한 확정급여채무의 증가(감소)

보험수리적 가정

할인율에 대한 보험수리적 가정

0.01

0.01

(24,078)

26,921

미래임금상승률에 대한 보험수리적 가정

0.01

0.01

26,964

0

확정기여제도에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

퇴직급여비용, 확정기여제도

450

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

퇴직급여비용, 확정기여제도

307

기타장기종업원급여제도에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

비유동종업원급여충당부채

기타장기종업원급여

기타장기종업원급여 제도

기타장기종업원급여 제도

53,254

23,838

직원보상약정 등

63,377

35,300

기타장기종업원급여 제도 합계

116,632

59,138

전기

(단위 : 백만원)

비유동종업원급여충당부채

기타장기종업원급여

기타장기종업원급여 제도

기타장기종업원급여 제도

37,748

12,957

직원보상약정 등

31,019

26,240

기타장기종업원급여 제도 합계

68,766

39,197

20. 충당부채

기타충당부채에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

기초

설정

지급

대체

기말

유동충당부채

비유동충당부채

충당부채의 성격에 대한 기술

기타충당부채

소송충당부채

15,881

8,075

(7,833)

0

16,123

0

16,123

관련 소송의 구체적인 내용은 주석 29 (4)에서 기술하고 있습니다.

판매보증충당부채

11,829

3,695

(4,084)

660

12,100

5,208

6,892

복구충당부채

598

46

0

(125)

519

0

519

복구충당부채 대체는 건물임대차계약 갱신으로 인한 변동입니다.

기타충당부채 합계

28,308

11,816

(11,917)

535

28,742

5,208

23,534

전기

(단위 : 백만원)

기초

설정

지급

대체

기말

유동충당부채

비유동충당부채

충당부채의 성격에 대한 기술

기타충당부채

소송충당부채

74,040

3,990

(48,240)

(13,909)

15,881

5

15,876

관련 소송의 구체적인 내용은 주석 29 (4)에서 기술하고 있습니다.

판매보증충당부채

12,255

2,590

(3,512)

496

11,829

5,210

6,619

복구충당부채

570

28

0

0

598

0

598

기타충당부채 합계

86,865

6,608

(51,752)

(13,413)

28,308

5,215

23,093

21. 자본

주식의 분류에 대한 공시

당기

보통주

발행주식수

287,260,287

전기

보통주

발행주식수

287,260,287

자본의 구성요소에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

자본금

자본잉여금

기타자본구성요소

보통주자본금

1,436,301

주식발행초과금

220,533

자기주식처분손실

(16)

기타자본조정

(16,602)

자본

1,436,301

220,533

(16,618)

전기

(단위 : 백만원)

자본금

자본잉여금

기타자본구성요소

보통주자본금

1,436,301

주식발행초과금

220,533

자기주식처분손실

(16)

기타자본조정

(16,602)

자본

1,436,301

220,533

(16,618)

이익잉여금 처분계산서

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

미처분이익잉여금

(472,138)

미처분이익잉여금

전기이월이익잉여금

(899,240)

당기순이익(손실)

462,609

세후기타포괄손익, 확정급여제도의 재측정손익

(35,507)

이익잉여금 처분액

0

차기이월 미처분이익잉여금

(472,138)

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

미처분이익잉여금

(899,240)

미처분이익잉여금

전기이월이익잉여금

(1,096,762)

당기순이익(손실)

222,603

세후기타포괄손익, 확정급여제도의 재측정손익

(25,081)

이익잉여금 처분액

0

차기이월 미처분이익잉여금

(899,240)

22. 고객과의 계약에서 생기는 수익 및 관련 계약자산과 계약부채

고객과의 계약에서 생기는 수익의 구분에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

고객과의 계약에서 생기는 수익

재화나 용역의 이전 시기

한 시점에 이전하는 재화나 서비스

3,338,242

기간에 걸쳐 이전하는 재화나 서비스

270,232

재화나 용역의 이전 시기 합계

3,608,474

전기

(단위 : 백만원)

고객과의 계약에서 생기는 수익

재화나 용역의 이전 시기

한 시점에 이전하는 재화나 서비스

2,875,249

기간에 걸쳐 이전하는 재화나 서비스

143,196

재화나 용역의 이전 시기 합계

3,018,445

고객과의 계약에서 생기는 수취채권, 계약자산, 계약부채에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

계약부채

제품과 용역

운송용역

14,036

미이행된 수행의무

19,047

제품과 용역 합계

33,083

전기

(단위 : 백만원)

계약부채

제품과 용역

운송용역

6,291

미이행된 수행의무

8,360

제품과 용역 합계

14,651

기초 계약부채 잔액 중 인식한 수익에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

기초 계약부채 잔액 중 인식한 수익

제품과 용역

운송용역

6,291

미이행된 수행의무

7,191

전기

(단위 : 백만원)

기초 계약부채 잔액 중 인식한 수익

제품과 용역

운송용역

8,157

미이행된 수행의무

3,911

23. 비용의 성격별 분류

비용의 성격별 분류 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

재고자산의 변동

(63,785)

원재료와 상품매입액

1,858,850

종업원급여

532,674

감가상각비

99,495

무형자산상각비

251

광고선전비

37,048

운반비

297,675

지급수수료

24,222

수도광열비

101,728

복리후생비

105,435

용역비

33,503

기타비용

87,116

성격별 비용 합계

3,114,212

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

재고자산의 변동

37,462

원재료와 상품매입액

1,599,464

종업원급여

450,638

감가상각비

97,398

무형자산상각비

168

광고선전비

30,883

운반비

182,622

지급수수료

24,969

수도광열비

99,093

복리후생비

105,800

용역비

31,828

기타비용

135,430

성격별 비용 합계

2,795,755

24. 판매비와관리비

판매비와관리비에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

급여, 판관비

117,267

퇴직급여, 판관비

12,558

복리후생비, 판관비

26,560

여비교통비, 판관비

7,057

임차료, 판관비

4,133

감가상각비, 판관비

31,363

무형자산상각비, 판관비

251

보험료, 판관비

4,429

광고선전비, 판관비

37,048

운반비, 판관비

44,053

외주용역비, 판관비

24,491

교환보상비

3,695

대손상각비(대손충당금환입), 판관비

(2,611)

판매수수료, 판관비

5,256

지급수수료, 판관비

22,268

연구비, 판관비

35,739

기타판매비와관리비

21,071

판매비와관리비 합계

394,628

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

급여, 판관비

112,007

퇴직급여, 판관비

10,996

복리후생비, 판관비

24,111

여비교통비, 판관비

6,052

임차료, 판관비

4,050

감가상각비, 판관비

28,175

무형자산상각비, 판관비

168

보험료, 판관비

4,803

광고선전비, 판관비

30,883

운반비, 판관비

41,991

외주용역비, 판관비

21,550

교환보상비

2,590

대손상각비(대손충당금환입), 판관비

(376)

판매수수료, 판관비

4,433

지급수수료, 판관비

22,229

연구비, 판관비

29,314

기타판매비와관리비

18,766

판매비와관리비 합계

361,742

25. 기타수익 및 기타비용

기타수익 및 기타비용

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

기타수익

301,532

기타수익

외환차이

132,174

유형자산처분이익

333

사용권자산처분이익

16

당기손익으로 인식된 손상차손환입, 유형자산

0

유형자산손상차손환입

종속기업투자손상차손환입

164,120

기타대손충당금환입

932

잡이익

3,957

기타비용

157,412

기타비용

외환차이

136,328

유형자산처분손실

5,011

사용권자산처분손실

470

기타의대손상각비

141

당기손익으로 인식된 손상차손, 유형자산

0

재고자산폐기손실

71

기부금

15

잡손실

15,376

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

기타수익

156,996

기타수익

외환차이

85,974

유형자산처분이익

421

사용권자산처분이익

109

당기손익으로 인식된 손상차손환입, 유형자산

3

유형자산손상차손환입

종속기업투자손상차손환입

68,221

기타대손충당금환입

1,164

잡이익

1,104

기타비용

92,089

기타비용

외환차이

78,988

유형자산처분손실

8,775

사용권자산처분손실

293

기타의대손상각비

869

당기손익으로 인식된 손상차손, 유형자산

1,982

재고자산폐기손실

40

기부금

7

잡손실

1,135

26. 금융수익 및 금융원가

금융수익 및 금융비용

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

금융수익

8,078

금융수익

이자수익

1,051

외환차이

6,773

당기손익-공정가치 측정 금융자산 평가이익

55

당기손익-공정가치 측정 금융자산 처분이익

0

금융보증수익

199

금융원가

101,090

금융원가

이자비용

79,371

외환차이

21,719

금융보증비용

0

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

금융수익

61,396

금융수익

이자수익

1,075

외환차이

4,763

당기손익-공정가치 측정 금융자산 평가이익

58

당기손익-공정가치 측정 금융자산 처분이익

252

금융보증수익

55,248

금융원가

91,529

금융원가

이자비용

82,837

외환차이

7,059

금융보증비용

1,633

27. 법인세비용

법인세율에 대한 설명

당사가 부담하여야 할 법인세의 법정세율은 과세표준 2억원까지는 9%, 2억원 초과 200억원 이하에 대해서는 19%, 200억원 초과에 대해서는 21%, 3000억원 초과에대해서는 24%이며, 법인세에 부과되는 법인지방소득세(10%)의 납부의무가 있습니다. 보고기간종료일 현재 일시적차이의 법인세효과는 당해 일시적차이가 소멸되는 회계연도의 미래예상 평균세율을 적용하여 산정하였습니다.

법인세비용(수익)의 주요 구성요소

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

당기법인세비용(수익) 및 과거기간의 당기법인세 조정

당기법인세비용(수익) 및 과거기간의 당기법인세 조정

법인세부담액

14,760

과거기간의 당기법인세 조정

3,509

당기법인세비용(수익) 및 과거기간의 당기법인세 조정 합계

18,269

일시적차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용(수익)

52,833

기타포괄손익의 각 구성요소와 관련된 법인세

11,660

기타포괄손익의 각 구성요소와 관련된 법인세

기타포괄손익에 포함되는, 확정급여제도의 재측정에 관련되는 법인세

11,660

법인세비용(수익) 합계

82,762

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

당기법인세비용(수익) 및 과거기간의 당기법인세 조정

당기법인세비용(수익) 및 과거기간의 당기법인세 조정

법인세부담액

3,067

과거기간의 당기법인세 조정

314

당기법인세비용(수익) 및 과거기간의 당기법인세 조정 합계

3,381

일시적차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용(수익)

24,066

기타포괄손익의 각 구성요소와 관련된 법인세

7,412

기타포괄손익의 각 구성요소와 관련된 법인세

기타포괄손익에 포함되는, 확정급여제도의 재측정에 관련되는 법인세

7,412

법인세비용(수익) 합계

34,859

회계이익에 적용세율을 곱하여 산출한 금액에 대한 조정

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

회계이익

545,371

적용세율에 의한 법인세비용(수익)

133,580

비과세수익

(363)

비과세비용

557

법인세추납액

3,509

당기법인세비용을 감소시키는 데 사용된 세액공제로부터 발생한 효익

(3,600)

이연법인세자산(부채)으로 인식되지 않은 차감(가산)할 일시적차이

(39,090)

회계이익과 법인세비용(수익)간의 조정에 대한 기타법인세효과

(11,831)

법인세비용(수익)

82,762

평균유효세율

0.15

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

회계이익

257,462

적용세율에 의한 법인세비용(수익)

58,933

비과세수익

(42)

비과세비용

267

법인세추납액

314

당기법인세비용을 감소시키는 데 사용된 세액공제로부터 발생한 효익

0

이연법인세자산(부채)으로 인식되지 않은 차감(가산)할 일시적차이

(25,433)

회계이익과 법인세비용(수익)간의 조정에 대한 기타법인세효과

820

법인세비용(수익)

34,859

평균유효세율

0.14

일시적차이, 미사용 세무상 결손금과 미사용 세액공제에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

이연법인세부채(자산)의 변동에 대한 조정

미사용 이월결손금과 세액공제로 인한 차감할 일시적 차이의 소멸일에 대한 설명

이연법인세부채로 인식되지 않은 종속기업, 지점 및 관계기업에 대한 투자자산, 그리고 공동약정 투자지분과 관련된 일시적차이

이연법인세자산으로 인식되지 않은 차감할 일시적차이

이연법인세자산(부채)로 인식하지 않은 일시적차이에 대한 설명

기초 이연법인세부채(자산)

총 이연법인세부채(자산)의 증가(감소)

기말 이연법인세부채(자산)

일시적차이, 미사용 세무상 결손금과 미사용 세액공제

일시적차이

순확정급여부채(자산)

(34,858)

(6,397)

(41,255)

즉시상각의제

(2,178)

24

(2,154)

유형자산손상차손

(1,975)

57

(1,918)

장기미지급비용

(8,604)

(4,560)

(13,164)

법적소송충당부채

(3,619)

(367)

(3,986)

미지급비용

(18,531)

5,876

(12,655)

기타 차감할 일시적차이

(13,259)

(15,112)

(28,371)

차감할 일시적차이

(83,024)

(20,479)

(103,503)

제품보증충당부채

2,191

281

2,472

토지재평가차액

21,603

1,829

23,432

채무조정이익

0

사용권자산

1,361

5,407

6,768

리스채권

98

72

170

기타 가산할 일시적차이

149

51

200

가산할 일시적차이

25,402

7,640

33,042

종속기업에 대한 투자자산

130,521

1,619,470

미사용 세액공제

(9,930)

(3,993)

(13,923)

1,370

미사용 세무상 결손금

(94,623)

69,665

(24,958)

당사는 세무상 결손금에 대하여 당사의 예상영업실적과 법인세법상 이월결손금의 소멸시효에 대한 추정을 종합적으로 고려하여 자산성을 판단 후 이연법인세자산을 인식하였습니다.

일시적차이, 미사용 세무상 결손금과 미사용 세액공제 합계

(162,175)

52,833

(109,342)

당기말 현재 종속기업에 대한 투자지분과 관련된 일시적차이 130,521백만원(전기말:130,521백만원)에 대하여 이연법인세부채를 인식하지 않았습니다. 지배기업은 종속기업과 관련된 가산할 일시적차이의 소멸을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 가산할 일시적차이가 소멸되지 않을 것으로 판단하고 있습니다.당사는 상기 일시적차이 중 종속기업투자 등과 관련하여 발생한 차감할 일시적차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있으며 예측 가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높아 이로 인한 일시적차이 1,619,470백만원(전기말: 1,778,169백만원)에 대하여 이연법인세자산을 인식하지 않았습니다. 또한, 당기말 현재 실현가능성이 높지 않은 이월세액공제 1,370백만원에 대하여 이연법인세자산을 인식하지 않았습니다.

전기

(단위 : 백만원)

이연법인세부채(자산)의 변동에 대한 조정

미사용 이월결손금과 세액공제로 인한 차감할 일시적 차이의 소멸일에 대한 설명

이연법인세부채로 인식되지 않은 종속기업, 지점 및 관계기업에 대한 투자자산, 그리고 공동약정 투자지분과 관련된 일시적차이

이연법인세자산으로 인식되지 않은 차감할 일시적차이

이연법인세자산(부채)로 인식하지 않은 일시적차이에 대한 설명

기초 이연법인세부채(자산)

총 이연법인세부채(자산)의 증가(감소)

기말 이연법인세부채(자산)

일시적차이, 미사용 세무상 결손금과 미사용 세액공제

일시적차이

순확정급여부채(자산)

(33,913)

(945)

(34,858)

즉시상각의제

(3,890)

1,712

(2,178)

유형자산손상차손

(2,004)

29

(1,975)

장기미지급비용

(7,188)

(1,416)

(8,604)

법적소송충당부채

(16,889)

13,270

(3,619)

미지급비용

(3,320)

(15,211)

(18,531)

기타 차감할 일시적차이

(11,857)

(1,402)

(13,259)

차감할 일시적차이

(79,061)

(3,963)

(83,024)

제품보증충당부채

1,952

239

2,191

토지재평가차액

21,622

(19)

21,603

채무조정이익

1,168

(1,168)

0

사용권자산

2,308

(947)

1,361

리스채권

118

(20)

98

기타 가산할 일시적차이

151

(2)

149

가산할 일시적차이

27,319

(1,917)

25,402

종속기업에 대한 투자자산

130,521

1,778,169

미사용 세액공제

(13,907)

3,977

(9,930)

미사용 세무상 결손금

(120,592)

25,969

(94,623)

당사는 세무상 결손금에 대하여 당사의 예상영업실적과 법인세법상 이월결손금의 소멸시효에 대한 추정을 종합적으로 고려하여 자산성을 판단 후 이연법인세자산을 인식하였습니다.

일시적차이, 미사용 세무상 결손금과 미사용 세액공제 합계

(186,241)

24,066

(162,175)

당기말 현재 종속기업에 대한 투자지분과 관련된 일시적차이 130,521백만원(전기말:130,521백만원)에 대하여 이연법인세부채를 인식하지 않았습니다. 지배기업은 종속기업과 관련된 가산할 일시적차이의 소멸을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 가산할 일시적차이가 소멸되지 않을 것으로 판단하고 있습니다.당사는 상기 일시적차이 중 종속기업투자 등과 관련하여 발생한 차감할 일시적차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있으며 예측 가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높아 이로 인한 일시적차이 1,619,470백만원(전기말: 1,778,169백만원)에 대하여 이연법인세자산을 인식하지 않았습니다. 또한, 당기말 현재 실현가능성이 높지 않은 이월세액공제 1,370백만원에 대하여 이연법인세자산을 인식하지 않았습니다.

실무적으로 결정하기 어려운 잠재적인 법인세효과가 있는지 여부에 대한 기술

당사는 과거 세무조사 시에 발생했던 내용에 대해 세무조정에 반영하고 있어 특별한 불확실성이 없는 것으로 판단하고 있으며 또한 법인세 해석과 과거 경험을 포함하여 많은 요소의 평가에 근거하여 적절하다고 판단하고 있습니다. 다만 새로운 유권해석 및 판례의 생성, 과세관청의 입장변경 등으로 인하여 기존 법인세 처리의 불확실성이다소 존재할 여지가 있습니다. 회사의 이월결손금 및 이월세액공제 규모를 고려하면 추가 납부의 리스크는 거의 없다고 판단되나, 이연법인세자산(부채)에는 영향을 미칠수 있습니다.

필라2 법인세와 관련되는 이연법인세 자산부채의 인식 및 공시에 대한 예외 규정을 적용하였다는 사실의 공시

당사는 기업회계기준서 제1012호의 이연법인세에 대한 일시적인 예외규정을 적용하여, 필라 2 법률과 관련된 이연법인세자산과 부채를 인식하지 않고 있으며 이연법인세와 관련된 정보를 공시하지 않습니다.

재무제표이용자가 필라2 법률에서 생기는 필라2 법인세에 대한 기업의 익스포저를 이해하는 데 도움이 되는, 이미 알고 있거나 합리적으로 추정할 수 있는 정보에 대한 공시

필라2 법률에 따라 당사는 각 구성기업이 속해 있는 관할국별 GloBE 유효세율과 최저한세율 15%의 차액에 대하여 추가세액을 납부해야 합니다. 당사의 종속기업 중 베트남 소재 종속기업 Kumho Tire Vietnam Co.,Ltd.에서만 추가세액이 발생하나 베트남이 적격소재국추가세 제도를 도입하였으므로 관련 세액을 베트남 종속기업이 납부할 예정입니다. 따라서 당사가 당기에 인식할 필라2 법인세비용은 발생하지 않았습니다. 추정 연간 실효세율은 종속기업이 제공받는 세제 혜택, 후속 기간에 발생하는 법률에서 요구하는 글로벌최저한세소득의 계산을 위한 회계상 순손익에 대한 조정사항 등 다양한 요인들로 인하여 변경될 수 있습니다. 이에 따라 필라 2 법인세와 관련되는 당기법인세비용은 추정 불확실성에 노출되어 있습니다.

28. 현금흐름표

영업활동현금흐름

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

당기순이익조정을 위한 가감

231,306

당기순이익조정을 위한 가감

이자비용

79,371

법인세비용

82,762

외화환산손실

60,224

퇴직급여

53,672

감가상각비

99,495

대손충당금 환입

(2,611)

기타의 대손충당금환입

(791)

유형자산처분손실

5,011

무형자산상각비

251

재고자산폐기손실

71

재고자산평가손실(환입)

4,264

기타장기종업원급여

59,138

판매보증충당부채전입

3,695

소송충당부채전입

8,075

이자수익

(1,051)

외화환산이익

(55,583)

당기손익-공정가치 측정 금융자산 평가이익

(55)

유형자산처분이익

(333)

금융보증비용(수익)

(199)

종속기업/관계기업/공동기업투자손상차손환입

(164,120)

당기순이익조정을 위한 기타 가감

20

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동

(294,202)

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동

매출채권

(339,487)

미수금

48,007

재고자산

(68,120)

선급비용

(511)

기타자산

1,154

매입채무

98,659

미지급금

102,649

기타부채

(20,063)

판매보증충당부채

(4,084)

퇴직금의지급

(42,240)

사외적립자산의 납입

(54,000)

기타장기종업원급여의 지급

(8,332)

소송합의금의 지급

(7,834)

우리사주조합출연

0

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

당기순이익조정을 위한 가감

177,079

당기순이익조정을 위한 가감

이자비용

82,837

법인세비용

34,859

외화환산손실

14,429

퇴직급여

37,215

감가상각비

97,398

대손충당금 환입

(376)

기타의 대손충당금환입

(295)

유형자산처분손실

8,775

무형자산상각비

168

재고자산폐기손실

40

재고자산평가손실(환입)

(2,792)

기타장기종업원급여

39,196

판매보증충당부채전입

2,590

소송충당부채전입

3,990

이자수익

(1,075)

외화환산이익

(19,516)

당기손익-공정가치 측정 금융자산 평가이익

(58)

유형자산처분이익

(421)

금융보증비용(수익)

(53,615)

종속기업/관계기업/공동기업투자손상차손환입

(68,221)

당기순이익조정을 위한 기타 가감

1,951

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동

1,126

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동

매출채권

(25,188)

미수금

(46,821)

재고자산

40,215

선급비용

720

기타자산

1,581

매입채무

91,783

미지급금

27,748

기타부채

38,423

판매보증충당부채

(3,512)

퇴직금의지급

(28,804)

사외적립자산의 납입

(30,000)

기타장기종업원급여의 지급

(6,719)

소송합의금의 지급

(48,240)

우리사주조합출연

(10,060)

현금및현금성자산을 수반하지 않은 주요 투자활동 및 재무활동

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

건설중인자산과의 대체에 따른 증가(감소),유형자산

84,493

금융보증부채 관련 선급비용의 상각

(11,139)

유형자산 취득 관련 미지급금의 증가(감소)

(2,688)

유형자산 취득 관련 보증금의 감소

11,600

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

건설중인자산과의 대체에 따른 증가(감소),유형자산

65,410

금융보증부채 관련 선급비용의 상각

(4,235)

유형자산 취득 관련 미지급금의 증가(감소)

7,184

유형자산 취득 관련 보증금의 감소

0

재무활동에서 생기는 부채의 조정에 관한 공시

당기

(단위 : 백만원)

재무활동에서 생기는 기초 부채

재무활동에서 생기는 부채의 변동

재무활동에서 생기는 기말 부채

그 밖의 변동에 대한 설명, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

재무현금흐름, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

환율변동효과, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

상각, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

대체, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

그 밖의 변동, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

재무활동에서 생기는 부채

단기차입금

자산부채변동의 유동비유동 분류

유동으로 분류되는 자산부채

507,618

151,134

28,937

0

0

0

687,689

비유동으로 분류되는 자산부채

장기 차입금

유동으로 분류되는 자산부채

6,192

(6,192)

0

0

6,192

0

6,192

비유동으로 분류되는 자산부채

592,329

(110,165)

8,063

0

(6,192)

0

484,035

리스 부채

유동으로 분류되는 자산부채

5,765

(13,656)

0

1,802

15,610

0

9,521

비유동으로 분류되는 자산부채

1,308

0

0

0

(15,610)

32,819

18,517

재무활동에서 생기는 부채 합계

1,113,212

21,121

37,000

1,802

0

32,819

1,205,954

재무활동에서 생기는 부채의 기타 변동내역에는 리스개시로 인한 리스부채 증가금액 및 이자지급액이 포함되어있습니다.

전기

(단위 : 백만원)

재무활동에서 생기는 기초 부채

재무활동에서 생기는 부채의 변동

재무활동에서 생기는 기말 부채

그 밖의 변동에 대한 설명, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

재무현금흐름, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

환율변동효과, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

상각, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

대체, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

그 밖의 변동, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)

재무활동에서 생기는 부채

단기차입금

자산부채변동의 유동비유동 분류

유동으로 분류되는 자산부채

647,323

(132,954)

(6,751)

0

0

0

507,618

비유동으로 분류되는 자산부채

장기 차입금

유동으로 분류되는 자산부채

387,634

(16,177)

0

0

(365,265)

0

6,192

비유동으로 분류되는 자산부채

213,463

0

925

12,676

365,265

0

592,329

리스 부채

유동으로 분류되는 자산부채

9,520

(12,694)

0

543

8,396

0

5,765

비유동으로 분류되는 자산부채

1,964

0

0

0

(8,396)

7,740

1,308

재무활동에서 생기는 부채 합계

1,259,904

(161,825)

(5,826)

13,219

0

7,740

1,113,212

재무활동에서 생기는 부채의 기타 변동내역에는 리스개시로 인한 리스부채 증가금액 및 이자지급액이 포함되어있습니다.

29. 우발상황 및 약정사항

보증 관련 우발부채, 비 PF 우발부채에 대한 공시

보증 관련 우발부채, 비 PF 우발부채에 대한 공시

(단위 : 백만원)

지급보증의 구분

제공받은 지급보증

제공받은 지급보증1

제공받은 지급보증2

보증처

한국산업은행 등

서울보증보험 등

기업의(으로의) 보증금액 (비 PF)

163,011

보증종류

수입신용장 개설 등

계약이행 지급보증

약정에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

약정 금액

공급자금융약정에 해당하는 약정 한도 및 실행액

약정에 대한 설명

약정의 유형

당좌차월약정

247,136

외화매출채권할인약정

701,373

약정의 유형 합계

948,509

101,526

상기 약정 이외에 당사는 당기 중 현대카드와 기업구매카드약정을 신규 체결하였으며 당기말 현재 한도 및 실행액은 101,526백만원입니다.(주석 15 참조)보고기간종료일 현재 당사는 특수관계자인 Nanjing Kumho Tire 및 Kumho Tire Tianjin 등과 기술제공약정을 체결하고 있습니다. 또한 2018년 9월 파키스탄 센츄리사, 2024년 2월 사우디 Blatco사와 기술제공약정을 체결하고 있습니다.

전기

(단위 : 백만원)

약정 금액

공급자금융약정에 해당하는 약정 한도 및 실행액

약정에 대한 설명

약정의 유형

당좌차월약정

247,136

외화매출채권할인약정

551,291

약정의 유형 합계

798,427

보고기간종료일 현재 당사는 특수관계자인 Nanjing Kumho Tire 및 Kumho Tire Tianjin 등과 기술제공약정을 체결하고 있습니다. 또한 2018년 9월 파키스탄 센츄리사, 2024년 2월 사우디 Blatco사와 기술제공약정을 체결하고 있습니다.

법적소송우발부채에 대한 공시

당사는 수 건의 소송이 진행 중에 있으며, 당기말 현재 피고로서 계류중인 사건의 소송가액은 국내 30,636백만원, 해외 2,291백만원입니다.국내 소송 중 통상임금 소송과 근로자지위 확인소송 관련하여 16,123백만원을 소송충당부채로 계상하고 있습니다.2021년 1월 28일 근로자지위확인소송 8, 9차 1심 패소, 2021년 3월 11일 통상임금소송 8차 3심 패소(파기환송), 2021년 9월 30일 통상임금소송 3, 5, 6차 3심 일부 패소하였습니다. 근로자지위 확인소송 관련 위자료는 전기 중 16,188백만원을 지급하였습니다. 회사가 통상임금 수당소송 관련하여 당기 중 지급한 금액은 5백만원입니다.통상임금 상여소송은 2022년 11월 16일 대법원 파기환송심에서 일부 패소하였으나,2023년 2월 조속한 경영정상화를 위한 노사합의를 도출했습니다. 합의서 동의 재직자 대상으로 전기 중 14,199백만원을 지급하였으며 퇴직자 대상으로 전기 중 16,991백만원을 지급하였습니다.또한, 통상임금소송 8차 파기환송심 패소에 따라 전기 중 19백만원을 지급했고, 당기중 합의를 통해 328백만원을 지급하였습니다.당기 중 통상임금 9차, 11차 판결에 따라 3,962백만원을 지급하였고 10차, 12차, 14차, 17차, 18차, 19차 화해권고 결정에 따른 합의금 1,852백만원을 지급하였습니다.근로자지위확인 소송을 통해 정규직이 된 전환자의 퇴직금 청구소송 2심에서 패소하여 전기에 178백만원을 지급하였고, 당기에 합의를 통해 34백만원을 지급하였습니다.당기말에는 근지위 퇴직금 소송 관련하여 정규직 전환 사원의 퇴직금 승계를 완료하였고 이에 따라 소송충당부채 6,345백만원을 환입하였습니다.상기 소송관련하여 추가 소송의 제기 가능성이 존재하며, 이로 인하여 충당부채 금액에 변동이 발생할 수 있습니다. 당기말 현재 상기 소송의 전망은 예측할 수 없습니다.

법적소송우발부채에 대한 공시

(단위 : 백만원)

법적소송우발부채의 분류

피소(피고)

지역

본사 소재지 국가

외국

소송 금액

30,636

2,291

법적소송충당부채 합계

16,123

광주공장 이전 신부지 조성사업에 대한 설명

당사는 2021년 12월 30일 LH와 광주공장 이전 신부지 조성사업과 관련한 업무 협약을 체결하였고 2024년 10월 30일 LH와 금호타이어 광주공장 이전 신부지 토지매매계약을 체결하였습니다.

30. 특수관계자

특수관계자에 대한 공시

당기

특수관계자

연결실체 최상위 지배기업의 명칭

Doublestar Group Co., Ltd.

지배기업의 명칭

Xingwei Korea Co., Ltd.

일반이용자가 이용할 수 있는 연결재무제표를 작성하는 가장 가까운 상위의 지배기업의 명칭

Qingdao Xingtou Equity Investment Fund CentreQingdao Xingwei International Investment Co., Ltd

종속기업의 명칭

Kumho Tire U.S.A. 및 그 종속기업(Kumho Tire Georgia와 Kumho Tire Georgia Holding)Kumho Tyre U.K.Kumho Tire EuropeKumho Tire JapanKumho Tire CanadaKumho Tyre Australia,Kumho Tire France, KumhoTire H.K. 및 그 종속기업(Nanjing Kumho Tire, Kumho Tire Tianjin,Kumho Tire Changchun, Kumho Tire Vietnam,Kumho Tire China),Kumho Tire Mexico,Kumho Tire Egypt,Kumho Tire Kazakhstan(*)

기타특수관계자의 명칭

Doublestar International TradingQingdao Doublestar Tire IndustrialQingdao Doublestar Material ProcurementQingdao Star Monkey TireQingdao Hailang Intelligent EquipmentQingdao Xinghua Intelligent EquipmentQingdao Hailang Precision IndustryHenan Iksda Recycled ResourcesQingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement

전기

특수관계자

연결실체 최상위 지배기업의 명칭

Doublestar Group Co., Ltd.

지배기업의 명칭

Xingwei Korea Co., Ltd.

일반이용자가 이용할 수 있는 연결재무제표를 작성하는 가장 가까운 상위의 지배기업의 명칭

Qingdao Xingtou Equity Investment Fund CentreQingdao Xingwei International Investment Co., Ltd

종속기업의 명칭

Kumho Tire U.S.A. 및 그 종속기업(Kumho Tire Georgia와 Kumho Tire Georgia Holding)Kumho Tyre U.K.Kumho Tire EuropeKumho Tire JapanKumho Tire CanadaKumho Tyre AustraliaKumho Tire France, KumhoTire H.K. 및 그 종속기업(Nanjing Kumho Tire, Kumho Tire Tianjin,Kumho Tire Changchun, Kumho Tire Vietnam,Kumho Tire China)Kumho Tire Mexico,Kumho Tire Egypt

기타특수관계자의 명칭

Doublestar International TradingQingdao Doublestar Tire IndustrialQingdao Doublestar Material ProcurementQingdao Star Monkey TireQingdao Hailang Intelligent EquipmentQingdao Xinghua Intelligent EquipmentQingdao Hailang Precision IndustryHenan Iksda Recycled ResourcesQingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement

특수관계자거래에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

매출, 특수관계자거래

기타수익, 특수관계자거래

매입, 특수관계자거래

기타비용, 특수관계자거래

특수관계자거래에 대한 기술

전체 특수관계자

특수관계자

지배기업

Xingwei Korea Co., Ltd.

0

0

0

313

종속기업

Kumho Tire U.S.A.

891,086

378

3,019

3,090

Kumho Tire Georgia

2,779

4,419

465

36

Kumho Tyre U.K.

94,247

138

0

34

Kumho Tire Europe

689,185

2,006

0

444

Kumho Tire Japan

18,980

70

0

164

Kumho Tire Canada

63,136

35

0

333

Kumho Tyre Australia

142,385

671

0

197

Kumho Tire France

286,881

424

0

95

Kumho Tire H.K.

Nanjing Kumho Tire

7,677

1,110

52,055

2,606

Kumho Tire Tianjin

532

685

283,403

9,388

Kumho Tire Changchun

600

155

79,220

2,982

Kumho Tire Vietnam

2,216

4,320

534,880

363

Kumho Tire China

402

130

149

0

Kumho Tire Mexico

48,945

6

0

145

Kumho Tire Egypt

0

0

551

0

그 밖의 특수관계자

Doublestar International Trading

0

0

33,844

0

전체 특수관계자 합계

2,249,051

14,547

987,586

20,190

운송료, 클레임 등 종속법인과의 대납거래를 포함하고 있습니다.

전기

(단위 : 백만원)

매출, 특수관계자거래

기타수익, 특수관계자거래

매입, 특수관계자거래

기타비용, 특수관계자거래

특수관계자거래에 대한 기술

전체 특수관계자

특수관계자

지배기업

Xingwei Korea Co., Ltd.

종속기업

Kumho Tire U.S.A.

687,605

115

1,312

2,491

Kumho Tire Georgia

(9,432)

478

922

2

Kumho Tyre U.K.

68,241

128

0

64

Kumho Tire Europe

489,980

410

0

445

Kumho Tire Japan

15,459

152

0

85

Kumho Tire Canada

42,840

31

0

63

Kumho Tyre Australia

107,597

659

0

167

Kumho Tire France

218,506

396

0

68

Kumho Tire H.K.

0

777

0

0

Nanjing Kumho Tire

5,923

118

59,993

1,481

Kumho Tire Tianjin

558

309

225,381

4,301

Kumho Tire Changchun

402

75

85,933

2,951

Kumho Tire Vietnam

2,066

2,880

455,685

179

Kumho Tire China

452

83

0

2

Kumho Tire Mexico

37,742

4

0

661

Kumho Tire Egypt

0

2

69

0

그 밖의 특수관계자

Doublestar International Trading

0

0

33,207

0

전체 특수관계자 합계

1,667,939

6,617

862,502

12,960

운송료, 클레임 등 종속법인과의 대납거래를 포함하고 있습니다.

특수관계자거래의 채권·채무 잔액에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

매출채권, 특수관계자거래

기타채권, 특수관계자거래

매입채무, 특수관계자거래

기타채무, 특수관계자거래

전체 특수관계자

특수관계자

종속기업

Kumho Tire U.S.A.

441,244

26

0

1,073

Kumho Tire Georgia

2,362

3,235

0

97

Kumho Tyre U.K.

51,609

45

0

1

Kumho Tire Europe

265,705

1,697

0

11,524

Kumho Tire Japan

4,849

2

0

46

Kumho Tire Canada

31,582

0

0

769

Kumho Tyre Australia

60,268

54

0

2,486

Kumho Tire France

144,024

171

0

13

Nanjing Kumho Tire

5,160

420

24,944

233

Kumho Tire Tianjin

98

58

145,750

699

Kumho Tire Changchun

190

76

39,029

126

Kumho Tire Vietnam

1,377

492

164,811

30

Kumho Tire China

164

5

0

0

Kumho Tire Mexico

23,336

0

0

267

Kumho Tire Egypt

0

0

0

33

그 밖의 특수관계자

Doublestar International Trading

전체 특수관계자 합계

1,031,968

6,281

374,534

17,397

전기

(단위 : 백만원)

매출채권, 특수관계자거래

기타채권, 특수관계자거래

매입채무, 특수관계자거래

기타채무, 특수관계자거래

전체 특수관계자

특수관계자

종속기업

Kumho Tire U.S.A.

262,911

51,583

0

941

Kumho Tire Georgia

17,904

5,127

179

18,422

Kumho Tyre U.K.

32,776

1,480

0

4

Kumho Tire Europe

153,311

198

0

14,634

Kumho Tire Japan

3,925

25

0

16

Kumho Tire Canada

21,978

0

0

1,173

Kumho Tyre Australia

47,733

52

0

794

Kumho Tire France

90,876

65

0

6

Nanjing Kumho Tire

4,377

13

24,496

128

Kumho Tire Tianjin

195

98

101,424

345

Kumho Tire Changchun

205

13

38,317

253

Kumho Tire Vietnam

1,167

286

129,107

16

Kumho Tire China

359

12

0

0

Kumho Tire Mexico

22,061

0

0

3,119

Kumho Tire Egypt

0

0

0

25

그 밖의 특수관계자

Doublestar International Trading

0

0

7,593

0

전체 특수관계자 합계

659,778

58,952

301,116

39,876

특수관계자거래의 채권 잔액에 대하여 설정된 대손충당금에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

매출채권

기타채권

특수관계자거래의 채권 잔액에 대하여 설정된 대손충당금

99

153

전기

(단위 : 백만원)

매출채권

기타채권

특수관계자거래의 채권 잔액에 대하여 설정된 대손충당금

111

1,046

특수관계자 자금거래에 관한 공시

당기

(단위 : 백만원)

대여거래

현금출자

기초수취채권, 특수관계자거래

대여거래, 대여

대여거래, 회수

기말수취채권, 특수관계자거래

현금출자, 출자금 납입, USD [USD, 천]

전체 특수관계자

종속기업

Kumho Tire H.K.

0

0

0

0

46,000

Kumho Tire U.S.A.

132,500

Kumho Tire Egypt

Kumho Tire Kazakhstan

209

전기

(단위 : 백만원)

대여거래

현금출자

기초수취채권, 특수관계자거래

대여거래, 대여

대여거래, 회수

기말수취채권, 특수관계자거래

현금출자, 출자금 납입, USD [USD, 천]

전체 특수관계자

종속기업

Kumho Tire H.K.

26,765

0

26,765

0

82,000

Kumho Tire U.S.A.

Kumho Tire Egypt

50

Kumho Tire Kazakhstan

특수관계자 보증이나 담보에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

기업의 보증이나 담보의 제공, 특수관계자거래, USD [USD, 천]

기업의 보증이나 담보의 제공, 특수관계자거래

유동금융보증부채

비유동금융보증부채

특수관계자거래의 채권,채무에 대하여 제공하거나 제공받은 보증의 상세 내역에 대한 설명

지급보증의 구분

제공한 지급보증

전체 특수관계자

종속기업

Kumho Tire H.K.

0

0

Kumho Tire Vietnam

202,487

297,656

Kumho Tire Georgia

0

0

전체 특수관계자 합계

202,487

297,656

724

294

당사는 당기말 현재 상기 지급보증에 대해서 유동금융보증부채 724백만원 및 비유동금융보증부채 294백만원을 계상하고 있습니다.

전기

(단위 : 백만원)

기업의 보증이나 담보의 제공, 특수관계자거래, USD [USD, 천]

기업의 보증이나 담보의 제공, 특수관계자거래

유동금융보증부채

비유동금융보증부채

특수관계자거래의 채권,채무에 대하여 제공하거나 제공받은 보증의 상세 내역에 대한 설명

지급보증의 구분

제공한 지급보증

전체 특수관계자

종속기업

Kumho Tire H.K.

139,834

180,302

Kumho Tire Vietnam

208,818

269,249

Kumho Tire Georgia

224,842

289,911

전체 특수관계자 합계

573,494

739,462

당사는 당기말 현재 상기 지급보증에 대해서 유동금융보증부채 724백만원 및 비유동금융보증부채 294백만원을 계상하고 있습니다.

주요 경영진에 대한 보상에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

장부금액 합계

주요 경영진 정보에 대한 공시

당사의 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같으며, 주요 경영진에는 당사의 활동의 계획, 운영, 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 이사(비상임 포함) 및 감사가 포함되어 있습니다.

주요 경영진에 대한 보상, 단기종업원급여

9,341

주요 경영진에 대한 보상, 퇴직급여

2,442

주요 경영진에 대한 보상

11,783

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

장부금액 합계

주요 경영진 정보에 대한 공시

당사의 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같으며, 주요 경영진에는 당사의 활동의 계획, 운영, 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 이사(비상임 포함) 및 감사가 포함되어 있습니다.

주요 경영진에 대한 보상, 단기종업원급여

6,452

주요 경영진에 대한 보상, 퇴직급여

1,747

주요 경영진에 대한 보상

8,199

31. 재무위험관리

금융상품에서 발생하는 위험의 성격과 정도에 대한 공시

위험

위험 합계

시장위험

신용위험

유동성위험

환위험

이자율위험

위험에 대한 노출정도에 대한 기술

당사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히 주로 달러화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채, 해외영업순투자와 관련하여 발생하고 있습니다.

당사의 이자율 위험은 주로 변동금리부 차입금에 연관되어 있으며, 이와 관련된 이자비용은 이자율 위험에 노출되어 있습니다. 고정이자율이 적용되는 예금과 차입금의 경우, 이자율 변동에 따른 당기손익이나 자본에 미치는 영향은 없습니다.보고기간말 현재 당사의 변동이자율이 적용되는 차입금은 1,177,916백만원이고, 전기말 변동이자율이 적용되는 차입금은 1,106,139백만원 입니다.

신용위험은 당사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래 상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 당사는 주기적으로 고객과 거래 상대방의 재무 상태와 과거경험 및 기타요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다.신용위험은 당사가 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 주요 거래처에 대한 신용위험 뿐 아니라 현금및현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금 등으로부터 발생하고 있습니다. 금융자산과 계약자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 익스포저를 나타냅니다.당사는 산업은행 등의 금융기관에 현금 및 현금성 자산을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.당사는 종속기업의 은행차입금 관련 지급보증을 제공하고 있습니다(주석30 (5) 참조)

유동성위험은 당사가 유동성 부족으로 인해 금융부채에 대한 지급 의무를 이행 못하거나, 정상적인 영업을 위한 자금조달이 불가능한 경우 발생하고 있습니다.

당사의 재무위험관리의 주요 대상인 금융자산은 현금및현금성자산, 금융자산, 매출채권 및 기타채권 등으로 구성되어 있으며, 금융부채는 매입채무, 차입금, 기타지급채무 등으로 구성되어 있습니다.

위험관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 기술

신용위험은 당사의 신용정책에 의하여 효율적 신용위험 관리, 신속한의사결정 지원 및 채권 안전장치 마련을 통한 손실 최소화를 목적으로 관리하고 있습니다. 당사는 당기 중 손상의 징후나 회수기일이 초과된 채권 등에 대하여 당기말 현재 채무불이행이 예상되는 경우, 그 위험을 적절히 평가하여 재무상태표에 반영하고 있습니다.당사의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 고객별 특성의 영향을 받으나, 고객이 영업하고 있는 산업 및 국가의 파산위험 등의 고객 분포도 신용위험에 영향을 미치는 요소로 고려하고 있습니다.위험관리에 대한 총괄 책임을 담당하고 있는 당사의 재무부문은 표준 지급기준을 결정하기 이전에 모든 신규 고객에 대해 개별적으로 신용도를 검토하도록 하는 신용정책을 수립하였습니다. 신규 고객 검토 시에는 외부 신용기관의 신용등급과 은행의 평가 등을 고려합니다. 판매 한도는 개별 고객별로 정해지고, 동 한도는 분기별로 검토되고 있으며, 판매 한도를 초과하는 매출에 대해서는 재무부문의 상위 승인권자의 승인이 요구됩니다.당사는 법인 고객의 매출채권에 대한 최대지급기간을 6개월로 설정하여 매출채권의 신용위험 노출을 제한하고 있습니다. 고객의 대부분은 당사와 수년간 지속적으로 거래해 오고 있으며, 이들로부터 손실은 발생하지 않았습니다. 고객에 대한 신용위험 검토 시, 고객의 지리적인 위치, 산업, 신용, 연령, 성숙도, 이전의 재무적 어려움 등의 특성에 따라 분류하고 있습니다.당사는 매출채권에 대해 전체기간 기대신용손실을 대손충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 당사는 매출채권과 관련하여 담보를 요구하지는 않습니다. 따라서 담보를 고려하여 대손충당금을 인식하지 않은 매출채권과 계약자산은 없습니다.

당사는 12개월 자금수지계획을 수립함으로써 영업활동, 투자활동, 재무활동에서의 자금수지를 미리 예측하고 있으며, 이를 통해 필요 유동성 규모를 사전에 확보하고 유지하여 향후에 발생할수 있는 유동성 리스크를 사전에 관리하고 있습니다.

당사의 재무위험관리는 주로 시장위험, 신용위험, 유동성 위험에 대해 전사 각 사업주체가 안정적이고 지속적으로 경영성과를 창출할 수 있도록 지원하고, 동시에 재무구조 개선 및 자금운영의 효율성 제고를 통해 금융비용을 절감함으로써 사업의 원가경쟁력 제고에 기여하는데 그 목적이 있습니다.재무위험관리 활동은 주로 당사 금융팀에서 주관하고 있으며 각 사업주체와 긴밀한 협조하에 전사 통합적인 관점에서 재무위험 관리정책 수립 및 재무위험 식별, 평가, 헷지 등의 실행활동을 하고 있습니다.또한, 당사는 해외 지역별 중심지에 금융관리요원을 파견하여 지역 금융센터를 운영함으로써, 글로벌 재무위험을 관리하고 있으며, 매년 정기적으로 재무위험관리 정책의 재정비, 재무위험 모니터링 등을 통해 재무위험으로부터 발생할 수 있는 영향을 최소화하는데 주력하고 있습니다.

보고기간 말 현재 노출된 시장위험의 각 유형별 민감도 분석

당기

(단위 : 백만원)

위험

시장위험

환위험

이자율위험

기능통화 또는 표시통화

기능통화 또는 표시통화 합계

기능통화 또는 표시통화

기능통화 또는 표시통화 합계

AUD

EUR

USD

AUD

EUR

USD

시장위험의 각 유형별 민감도분석 기술

보고기간종료일 현재 다른 모든 변수가 일정하고 주요 외화에 대한 원화의 환율 10%변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.상기 민감도 분석은 보고기간말 현재 당사의 기능통화인 원화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산ㆍ부채를 대상으로 하였습니다. 환율의 미래 변화는 판매가격과 매출총이익율에 영향을 줄 수 있으나, 이러한 영향은 반영되지 않았습니다.

보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 100 basis point 변동하는 경우, 변동이자부 차입금의 이자비용이 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

시장변수 변동이 당기손익에 미치는 영향

시장변수 변동이 당기손익에 미치는 영향

시장변수 상승 시 당기손익 증가

4,146

18,598

시장변수 상승 시 당기손익 감소

(23,540)

(11,779)

시장변수 하락 시 당기손익 증가

23,540

11,779

시장변수 하락 시 당기손익 감소

(4,146)

(18,598)

공통된 특성의 금융상품에 관련된 위험노출정도

1,177,916

전기

(단위 : 백만원)

위험

시장위험

환위험

이자율위험

기능통화 또는 표시통화

기능통화 또는 표시통화 합계

기능통화 또는 표시통화

기능통화 또는 표시통화 합계

AUD

EUR

USD

AUD

EUR

USD

시장위험의 각 유형별 민감도분석 기술

보고기간종료일 현재 다른 모든 변수가 일정하고 주요 외화에 대한 원화의 환율 10%변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.상기 민감도 분석은 보고기간말 현재 당사의 기능통화인 원화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산ㆍ부채를 대상으로 하였습니다. 환율의 미래 변화는 판매가격과 매출총이익율에 영향을 줄 수 있으나, 이러한 영향은 반영되지 않았습니다.

보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 100 basis point 변동하는 경우, 변동이자부 차입금의 이자비용이 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

시장변수 변동이 당기손익에 미치는 영향

시장변수 변동이 당기손익에 미치는 영향

시장변수 상승 시 당기손익 증가

1,786

6,359

시장변수 상승 시 당기손익 감소

(26,189)

(11,061)

시장변수 하락 시 당기손익 증가

26,189

11,061

시장변수 하락 시 당기손익 감소

(1,786)

(6,359)

공통된 특성의 금융상품에 관련된 위험노출정도

1,106,139

신용위험 익스포저에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

신용위험에 대한 최대 노출정도

고객과의 계약에서 생기는 수취채권 손실충당금

금융상품

매출채권

지역

본사 소재지 국가

75,906

외국

1,160,360

지역 합계

1,236,265

(2,502)

전기

(단위 : 백만원)

신용위험에 대한 최대 노출정도

고객과의 계약에서 생기는 수취채권 손실충당금

금융상품

매출채권

지역

본사 소재지 국가

84,888

외국

761,099

지역 합계

845,987

(2,502)

충당금 설정률표에 대한 공시

(단위 : 백만원)

금융상품

매출채권

기대신용손실 평가 방법

기대신용손실의 집합 평가

연체상태

연체상태 합계

현재

1개월 이내

1개월 초과 2개월 이내

2개월 초과 3개월 이내

3개월 초과 4개월 이내

4개월 초과 5개월 이내

5개월 초과 6개월 이내

6개월 초과 7개월 이내

7개월 초과 8개월 이내

8개월 초과

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

기대신용손실율

0.0001

0.0050

0.0187

0.0300

0.0350

0.0460

0.0579

0.0599

0.0845

0.0918

금융자산

1,161,270

(60)

7,478

(37)

1,789

(33)

993

(30)

910

(32)

47

(2)

107

(6)

44

(3)

80

(7)

1,203

(110)

12개월 및 전체기간 기대신용손실을 측정하기 위하여 사용한 투입요소, 가정의 근거 및 추정기법에 관한 기술

당사는 당사로부터 잔액이 구성되어 있는 기업 고객들의 매출채권에 대한 기대신용손실을 측정하기 위해 충당금설정율표를 사용하고 있습니다. 채무불이행률은 매출채권이 연체에서 제각이 되기까지의 가능성을 기초로 한 'Roll Rate' 방법을 사용하여 계산되고 있습니다. 'Roll Rate' 은 지역, 고객관계가 형성된 기간 및 매입된 상품의 유형 등과 같은 공통적인 신용 위험 특성에 근거한 Segment별 익스포저에 대해 별도로 산출되었습니다.채무불이행률은 과거 3년간의 실제 신용 손실 경험에 기초하고 있습니다.

기대신용손실 개별 평가 금융자산에 대한 공시

(단위 : 백만원)

금융상품

매출채권

기대신용손실 평가 방법

기대신용손실의 개별 평가

금융상품의 신용손상

신용이 손상된 금융상품

신용이 손상되지 않은 금융상품

장부금액

장부금액 합계

장부금액

장부금액 합계

총장부금액

손상차손누계액

총장부금액

손상차손누계액

기대신용손실율

1.0000

0.0017

금융자산

2,081

(2,081)

60,263

(101)

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

위험

유동성위험

합계 구간

합계 구간 합계

1년 이내

1년 초과 2년 이내

2년 초과 3년 이내

3년초과

금융부채의 공시

금융부채의 공시

매입채무 및 기타 채무

885,754

차입부채

1,177,916

리스부채

28,038

금융보증부채

1,018

총 금융부채

2,092,726

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

매입채무 및 기타채무, 미할인현금흐름

882,523

0

0

3,231

885,754

차입부채, 미할인현금흐름

761,321

38,586

494,439

0

1,294,346

리스부채, 미할인현금흐름

10,853

6,847

6,764

7,371

31,835

금융보증계약, 미할인현금흐름

297,656

0

0

0

297,656

비파생금융부채, 할인되지 않은 현금흐름

1,952,353

45,433

501,203

10,602

2,509,591

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

계약상 현금흐름은 현재가치 할인을 하지 않은 명목금액으로 표시하였으며, 이자비용의 현금흐름을 포함한 금액입니다.금융보증계약에 대하여 상기에 포함된 금액은 피보증인이 보증금액 전액을 청구한다면 당사가 계약상 지급하여야 할 최대금액입니다.

전기

(단위 : 백만원)

위험

유동성위험

합계 구간

합계 구간 합계

1년 이내

1년 초과 2년 이내

2년 초과 3년 이내

3년초과

금융부채의 공시

금융부채의 공시

매입채무 및 기타 채무

700,698

차입부채

1,106,139

리스부채

7,073

금융보증부채

12,356

총 금융부채

1,826,266

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

매입채무 및 기타채무, 미할인현금흐름

696,737

0

0

3,961

700,698

차입부채, 미할인현금흐름

555,740

47,571

47,134

604,157

1,254,602

리스부채, 미할인현금흐름

6,000

907

413

190

7,510

금융보증계약, 미할인현금흐름

739,462

0

0

0

739,462

비파생금융부채, 할인되지 않은 현금흐름

1,997,939

48,478

47,547

608,308

2,702,272

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

계약상 현금흐름은 현재가치 할인을 하지 않은 명목금액으로 표시하였으며, 이자비용의 현금흐름을 포함한 금액입니다.금융보증계약에 대하여 상기에 포함된 금액은 피보증인이 보증금액 전액을 청구한다면 당사가 계약상 지급하여야 할 최대금액입니다.

자본관리를 위한 기업의 목적, 정책 및 절차에 대한 공시

당기

(단위 : 백만원)

공시금액

자본관리를 위한 기업의 목적, 정책 및 절차에 대한 비계량적 정보

회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해관계자에게 이익을 지속적으로제공할 수 있는 능력을 보호하고, 자본비용을 절감하기 위해 최적자본구조를 유지하는 것으로, 당사는 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다.

부채총계

2,460,511

자본총계

1,168,079

현금및현금성자산

85,987

차입금

1,177,916

부채비율

2.1065

순차입금비율

0.9348

전기

(단위 : 백만원)

공시금액

자본관리를 위한 기업의 목적, 정책 및 절차에 대한 비계량적 정보

회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해관계자에게 이익을 지속적으로제공할 수 있는 능력을 보호하고, 자본비용을 절감하기 위해 최적자본구조를 유지하는 것으로, 당사는 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다.

부채총계

2,101,576

자본총계

740,977

현금및현금성자산

90,543

차입금

1,106,139

부채비율

2.8362

순차입금비율

1.3706

6. 배당에 관한 사항

가. 배당에 관한 사항

1) 회사의 배당정책에 관한 사항

당사는 실질적 주주가치 제고를 위한 노력으로 향후 배당 가능이익이 발생되면 주주환원정책에 따라 현금 또는 주식(자사주 매입 포함) 등으로 배당을 시행할 계획이며, 중장기 배당성향은 대내외 경영환경, 재무구조, Cash Flow, 배당 안정성을 예상해 검토하겠습니다. 그리고 효율적인 경영과 수익성 중심의 사업운영을 통하여 지속적으로 배당 성향을 확대해 주주가치 제고에 최선을 다할 것입니다.

2) 배당관련 예측가능성 제공에 관한 사항

가) 정관상 배당절차 개선방안 이행 가부

구분
현황 및 계획

정관상 배당액 결정 기관
주주총회

정관상 배당기준일을 배당액 결정 이후로 정할 수 있는지 여부
불가

배당절차 개선방안 이행 관련 향후 계획
향후 배당가능 이익 발생 시 검토 예정

나) 배당액 확정일 및 배당기준일 지정 현황

구분
결산월
배당여부
배당액확정일
배당기준일
배당 예측가능성제공여부
비고

기말배당
2024년 12월
X
-
-
X
-

기말배당
2023년 12월
X
-
-
X
-

기말배당
2022년 12월
X
-
-
X
-

3. 기타 참고사항(배당 관련 정관의 내용 등)

제42조(이익배당)
① 이익의 배당은 금전과 주식으로 할 수 있다.② 제 1항의 배당은 매 결산기말 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 지급하며 미지급 배당금에 대하여는 이자를 지급하지 아니한다.④ 배당금의 지급청구권은 5년간 이를 행사하지 아니하면 소멸시효가 완성한다.

제42조의 2(중간배당)

① 당 회사는 사업연도 중 1회에 한하여 일정한 날을 정하여 그날의 주주에게 상법 제 462조의 3에 의하여 금전으로 중간배당을 할 수 있다.

② 제1항의 중간배당은 이사회의 결의로 하되, 그 결의는 제1항의 기준일 이후 45일 내에 하여야 한다.

③ 중간배당은 직전 결산기의 대차대조표상의 순자산액에서 다음 각 호의 금액을 공제한 금액을 한도로 한다.

1. 직전 결산기의 자본금의 액

2. 직전 결산기까지 적립된 자본준비금과 이익준비금의 합계액

3. 상법 시행령에서 정하는 미실현이익

4. 직전 결산기의 정기주주총회에서 이익배당하기로 정한 금액

5. 직전 결산기까지 정관의 규정 또는 주주총회의 결의에 의하여 특정 목적을 위해 적립한 임의 준비금

6. 중간배당에 따라 당해 결산기에 적립하여야 할 이익준비금

나. 주요배당지표

구 분
주식의 종류
당기
전기
전전기

제22기
제21기
제20기

주당액면가액(원)
5,000
5,000
5,000

(연결)당기순이익(백만원)
351,618
171,848
-77,470

(별도)당기순이익(백만원)
462,609
222,603
-149,489

(연결)주당순이익(원)
1,131
549
-275

현금배당금총액(백만원)
-
-
-

주식배당금총액(백만원)
-
-
-

(연결)현금배당성향(%)
-
-
-

현금배당수익률(%)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주식배당수익률(%)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주당 현금배당금(원)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주당 주식배당(주)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

다. 과거 배당 이력

(단위: 회, %)

연속 배당횟수
평균 배당수익률

분기(중간)배당
결산배당
최근 3년간
최근 5년간

-
-
-
-

7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항

7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적

[지분증권의 발행 등과 관련된 사항]

가. 증자(감자)현황

(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 원, 주)

주식발행(감소)일자
발행(감소)형태
발행(감소)한 주식의 내용

종류
수량
주당액면가액
주당발행(감소)가액
비고

-
-
-
-
-
-
-

나. 미상환 전환사채 발행현황
- 해당사항 없습니다.
다. 미상환 신주인수권부사채 등 발행현황
- 해당사항 없습니다.
라. 미상환 전환형 조건부자본증권 등 발행현황
- 해당사항 없습니다.
마. 채무증권 발행 실적 등
- 해당사항 없습니다.

[채무증권의 발행 등과 관련된 사항]

채무증권 발행실적

(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 원, %)

발행회사
증권종류
발행방법
발행일자
권면(전자등록)총액
이자율
평가등급(평가기관)
만기일
상환여부
주관회사

-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합 계
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기업어음증권 미상환 잔액

(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-

단기사채 미상환 잔액

(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

회사채 미상환 잔액

(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 원)

잔여만기
1년 이하
1년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과15년이하
15년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

조건부자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적

가. 공모자금의 사용내역
- 해당사항 없습니다.
나. 사모자금의 사용내역
- 해당사항 없습니다.
다. 미사용자금의 운용내역
- 해당사항 없습니다.

8. 기타 재무에 관한 사항

가. 재무제표 재작성 등 유의사항
- 해당사항 없습니다.
나. 대손충당금 설정현황(연결)

(1) 계정과목별 대손충당금(손실충당금) 설정내역

(단위: 백만원)

구 분
2024년 말
2023년 말

채권액
대손충당금
장부금액
채권액
대손충당금
장부금액

유동항목 :

매출채권
1,074,007
(11,342)
1,062,665
841,920
(35,226)
806,694

기타채권

미수금
14,390
(22)
14,368
75,787
(132)
75,655

단기대여금
955
-
955
1,063
-
1,063

단기보증금
5,505
-
5,505
11,817
-
11,817

계
20,850
(22)
20,828
88,667
(132)
88,535

소 계
1,094,857
(11,364)
1,083,493
930,587
(35,358)
895,229

비유동항목 :

기타채권

장기대여금
589
(25)
564
410
(25)
385

장기보증금
8,359
-
8,359
27,019
-
27,019

계
8,948
(25)
8,923
27,429
(25)
27,404

합 계
1,103,805
(11,389)
1,092,416
958,016
(35,383)
922,633

(2) 대손충당금(손실충당금) 변동 현황

(단위: 백만원)

구 분
2024년
2023년

매출채권
기타채권
매출채권
기타채권

기초금액
35,226
157
30,413
64

대손상각비
-
906
5,742
1,286

제각
(23,987)
-
(231)
(2)

대손충당금 환입
(1,767)
(933)
(1,028)
(1,164)

외화환산조정
1,870
(83)
330
(27)

기말금액
11,342
47
35,226
157

(3) 매출채권 관련 대손충당금(손실충당금) 설정기
준당사는 법인 고객의 매출채권에 대한 최대지급기간을 6개월로 설정하여 매출채권의 신용위험 노출을 제한하고 있습니다. 고객의 대부분은 당사와 수년간 지속적으로 거래해 오고 있으며, 이들로부터 손실은 발생하지 않았습니다. 고객에 대한 신용위험 검토 시, 고객의 지리적인 위치, 산업, 신용, 연령, 성숙도, 이전의 재무적 어려움 등의 특성에 따라 분류하고 있습니다.

당사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 대손충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 당사는 매출채권과 관련하여 담보를 요구하지는 않습니다. 따라서 당사가 담보를 고려하여 대손충당금을 인식하지 않은 매출채권과 계약자산은 없습니다.

(4) 매출채권 현황
(연결)2024년 말 매출채권과 계약자산의 각 지역별 신용위험의 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당기말
전기말

국내
75,906
84,888

해외
998,101
757,032

합 계
1,074,007
841,920

2024년 말 개별 고객들의 계약자산과 매출채권에 대한 기대신용손실과 신용위험 익스포저에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
가중평균 채무불이행률
총 장부금액
손실충당금

정상채권
0.00%
887,256
19

30일이내
0.19%
27,041
51

31~60일
0.86%
4,048
35

61~90일
2.82%
1,136
32

91~120일
3.19%
1,035
33

121~150일
5.77%
52
3

151~180일
5.88%
170
10

181~210일
6.67%
45
3

211~240일
10.34%
87
9

241일초과
36.69%
2,608
957

부실채권
99.94%
9,310
9,304

기타채권
0.63%
141,219
886

합 계
1,074,007
11,342

다. 재고자산 현황 등(연결)

(1) 재고자산의 보유 현황

(단위:
백만원, %, 회))

계정과목
제22기(2024년)
제21기(2023년)
제20기(2022년)

제품 및 상품
648,940
494,941
566,074

반제품
24,781
18,690
22,174

원재료
207,291
148,208
166,680

저장품
1,986
1,585
1,626

미착품
86,202
58,292
58,122

소계
969,200
721,716
814,676

총자산대비 재고자산 구성비율(%)
[재고자산합계÷기말자산총계×100]

18.07
14.94
17.35

재고자산회전율(회수)
[연환산 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}]

3.73
3.82
4.21

(2) 재고자산의 실사내역 등
1) 실사일자당사는 당분기 재무제표를 작성함에 있어 2024.12.31. 기준으로 재고실사를 실시하였습니다.2) 실사방법
외부감사인은 당사의 기말 재고실사에 입회ㆍ확인하고 일부 항목은 표본 추출하여 그 실재성 및 완전성을
확인하였습니다.3) 장기체화재고 등 현황해당사항 없습니다.

라. 수주계약 현황
2024년말 현재 당사 재무제표에 중요한 영향을 미치는 장기공급계약 수주거래는 없습니다.
마. 공정가치평가 내역
1)
금융상품 공정가치 평가방법

(1) 인식 및 최초 측정

매출채권과 발행 채무증권은 발행되는 시점에 최초로 인식됩니다. 다른 금융상품과 금융부채는 연결회사가 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 인식됩니다.유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권을 제외하고는, 최초 인식시점에 금융자산이나 금융부채를 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산 또는 당기손익-공정가치 측정 금융부채가 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가감합니다. 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권은 최초에 거래가격으로 측정합니다.

(2) 분류 및 후속측정

최초 인식시점에 금융자산은 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치 채무상품, 기타포괄손익-공정가치 지분상품 또는 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류합니다.

금융자산은 연결회사가 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하지 않는 한 최초 인식 후에 재분류되지 않으며, 이 경우 영향 받는 모든 금융자산은 사업모형의 변경 이후 첫 번째 보고기간의 첫 번째 날에 재분류됩니다.

금융자산이 다음 두가지 조건을 모두 만족하고, 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 상각후원가로 측정합니다.

- 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 보유합니다.

- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.

채무상품이 다음 두 가지 조건을 충족하고 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정되지 않은 경우에 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다.

- 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유합니다.

- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.

단기매매를 위해 보유하는 것이 아닌 지분상품의 최초인식 시 연결회사는 투자자산의 공정가치의 후속적인 변동을 기타포괄손익으로 표시하도록 선택할 수 있습니다. 다만 한번 선택하면 이를 취소할 수 없습니다. 이러한 선택은 투자자산별로 이루어집니다.

상기에서 설명된 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되지 않는 모든 금융자산은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 이러한 금융자산은 모든 파생금융자산을 포함합니다. 최초 인식시점에 연결회사는 상각후원가나 기타포괄손익-당기손익으로 측정되는 금융자산을 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우에는 해당 금융자산을 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있습니다. 다만 한번 지정하면 이를 취소할 수 없습니다.

연결회사는 사업이 관리되는 방식과 경영진에게 정보가 제공되는 방식을 가장 잘 반영하기 때문에 금융자산의 포트폴리오 수준에서 보유되는 사업모형의 목적을 평가합니다. 그러한 정보는 다음을 고려합니다.

- 포트폴리오에 대해 명시된 회계정책과 목적 및 실제 이러한 정책의 운영. 여기에는계약상 이자수익의 획득, 특정 이자수익률 수준의 유지, 금융자산을 조달하는 부채의듀레이션과 해당 금융자산의 듀레이션의 일치 및 자산의 매도를 통한 기대현금흐름의 유출 또는 실현하는 것에 중점을 둔 경영진의 전략을 포함함

- 사업모형에서 보유하는 금융자산의 성과를 평가하고, 그 평가내용을 주요 경영진에게 보고하는 방식

- 사업모형(그리고 사업모형에서 보유하는 금융자산)의 성과에 영향을 미치는 위험과 그 위험을 관리하는 방식

- 경영진에 대한 보상방식(예: 관리하는 자산의 공정가치에 기초하여 보상하는지 아니면 수취하는 계약상 현금흐름에 기초하여 보상하는지)

- 과거기간 금융자산의 매도의 빈도, 금액, 시기, 이유, 미래의 매도활동에 대한 예상

이러한 목적을 위해 제거요건을 충족하지 않는 거래에서 제3자에게 금융자산을 이전하는 거래는 매도로 간주되지 않습니다.

단기매매의 정의를 충족하거나 포트폴리오의 성과가 공정가치 기준으로 평가되는 금융자산 포트폴리오는 당기손익-공정가치로 측정됩니다.

금융자산: 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 이루어져 있는지에 대한 평가

원금은 금융자산의 최초 인식시점의 공정가치로 정의됩니다. 이자는 화폐의 시간가치에 대한 대가, 특정기간에 원금 잔액과 관련된 신용위험에 대한 대가, 그밖에 기본적인 대여위험과 원가에 대한 대가(예: 유동성위험과 운영 원가)뿐만 아니라 이윤으로 구성됩니다.

계약상 현금흐름이 원금과 이자에 대한 지급만으로 이루어져 있는지를 평가할 때, 연결회사는 해당 상품의 계약조건을 고려합니다. 금융자산이 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건을 포함하고 있다면, 그 계약조건 때문에 해당 금융상품의 존속기간에 걸쳐 생길 수 있는 계약상 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되는지를 판단해야 합니다.

이를 평가할 때 연결회사는 다음을 고려합니다.

- 현금흐름의 금액이나 시기를 변경시키는 조건부 상황

- 변동 이자율 특성을 포함하여 계약상 액면 이자율을 조정하는 조항

- 중도상환특성과 만기연장특성

- 특정 자산으로부터 발생하는 현금흐름에 대한 연결회사의 청구권을 제한하는 계약조건

중도상환금액이 실질적으로 미상환된 원금과 잔여원금에 대한 이자를 나타내고, 계약의 조기청산에 대한 합리적인 보상을 포함하고 있다면, 조기상환특성은 특정일에 원금과 이자를 지급하는 조건과 일치합니다.

또한, 계약상 액면금액을 유의적으로 할인하거나 할증하여 취득한 금융자산에 대해서, 중도상환금액이 실질적으로 계약상 액면금액과 계약상 이자 발생액(그러나 미지급된)을 나타내며(이 경우 계약의 조기 청산에 대한 합리적인 보상이 포함 될 수 있 는), 중도상환특성이 금융자산의 최초 인식시점에 해당 특성의 공정가치가 경미한 경우에는 이러한 조건을 충족한다고 판단합니다.

금융자산 : 후속측정과 손익

당기손익-공정가치로측정하는 금융자산
이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 평가합니다. 이자 혹은 배당금수익을 포함한 순손익은 당기손익으로 인식합니다.

상각후원가로 측정하는 금융자산
이러한 자산은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가는 손상차손에 의해 감소됩니다. 이자수익, 외화환산손익 및 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 제거에서 발생하는 손익은 당기손익으로 인식합니다.

기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품
이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 이자수익은 유효이자율법을 사용하여 계산되고, 외화환산손익과 손상차손은 당기손익으로 인식합니다. 기타 순손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 제거시의 손익은 기타포괄손익누계액에서 당기손익으로 재분류합니다.

기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품
이러한 자산은 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 배당금은 명확하게 투자원가의 회수를나타내지 않는다면 당기손익으로 인식합니다. 다른 순손익은 기타포괄손익으로 인식하고 당기손익으로 절대 재분류하지 않습니다.

(3) 제거

연결회사는 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸한 경우, 금융자산의 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 양도하고 이전된 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 실질적으로 이전한 경우, 또는 연결회사가 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을보유 또는 이전하지 아니하고 금융자산을 통제하고 있지 않은 경우에 금융자산을 제거합니다.

연결회사가 재무상태표에 인식된 자산을 이전하는 거래를 하였지만, 이전되는 자산의 소유에 따른 대부분의 위험과 보상을 보유하고 있는 경우에는 이전된 자산을 제거하지 않습니다.

(4) 상계

연결회사는 연결회사가 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 갖고 있고, 차액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 금융자산과 금융부채를 상계하고 연결재무상태표에 순액으로 표시합니다.

2) 금
융상품 범주별 장부금액
2024년 말 현재 금융자산의 범주별 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
2024년 말
2023년 말

당기손익-공정가치측정 금융자산
상각후원가측정 금융자산
당기손익-공정가치측정 금융자산
상각후원가측정 금융자산

현금및현금성자산
-
207,806
-
258,509

단기금융상품
-
17,716
-
78,257

장기금융상품
-
1,555
-
529

매출채권
-
1,062,665
-
806,694

단기대여금및기타수취채권
-
20,828
-
88,536

장기대여금및기타수취채권
-
8,923
-
27,404

당기손익-공정가치 측정 금융자산
2,158
-
2,103
-

합 계
2,158
1,319,493
2,103
1,259,929

보고기간종료일 현재 금융부채의 범주별 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
2024년 말
2023년 말

상각후원가 측정 금융부채
상각후원가 측정 금융부채

매입채무
406,367
369,738

단기차입금
1,050,741
804,888

유동성장기차입금
97,994
124,268

장기차입금
783,438
1,256,679

유동기타지급채무
605,652
499,827

비유동기타지급채무
3,378
4,339

합 계
2,947,570
3,059,739

3) 당기손익-공정가치 측정 금융자산

(단위: 백만원)

구 분
2024년 말
2023년 말

비유동항목 :

채무상품
2,158
2,103

IV. 회계감사인의 감사의견 등

1. 외부감사에 관한 사항

가. 회계감사인의 명칭 및 감사의견

사업연도
구분
감사인
감사의견
의견변형사유
계속기업 관련중요한 불확실성
강조사항
핵심감사사항

제22기(2024년)
감사보고서
안진회계법인
적정의견
-
-
-
이연법인세자산의 실현가능성 검토

연결감사보고서
안진회계법인
적정의견
-
-
-
이연법인세자산의 실현가능성 검토

제21기(2023년)
감사보고서
한영회계법인
적정의견
-
-
-
이연법인세자산의 실현가능성 검토

연결감사보고서
한영회계법인
적정의견
-
-
-
이연법인세자산의 실현가능성 검토

제20기(2022년)

감사보고서
한영회계법인
적정의견
-
-
-

-
이연법인세자산의 실현가능성 검토- 종속기업투자 손상평가

연결감사보고서
한영회계법인
적정의견
-
-
-

-
이연법인세자산의 실현가능성 검토- 현금창출단위 손상평가

나. 감사용역 체결현황

(단위 : 백만원, 시간)

사업연도
감사인
내 용
감사계약내역
실제수행내역

보수
시간
보수
시간

제22기(2024년)
안진회계법인
분기검토, 반기검토, 결산감사, 내부회계감사
790
8,000
790
10,745

제21기(2023년)
한영회계법인
분기검토, 반기검토, 결산감사, 내부회계감사
1,365
10,500
1,365
11,662

제20기(2022년)
한영회계법인
분기검토, 반기검토, 결산감사, 내부회계감사
1,300
10,150
1,300
12,333

다. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황

사업연도
계약체결일
용역내용
용역수행기간
용역보수
비고

제22기(2024년)
-
-
-
-
-

-
-
-
-
-

제21기(2023년)
-
-
-
-
-

-
-
-
-
-

제20기(2022년)
-
-
-
-
-

-
-
-
-
-

라. 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과

구분
일자
참석자
방식
주요 논의 내용

1
2024년 03월 14일
감사위원회 위원 3인,업무수행이사와 업무팀원 1인
대면
별도 및 연결재무제표 및 내부회계관리제도 감사 결과보고 및 핵심감사사항 결과보고

2
2024년 05월 14일
감사위원회 위원 3인,담당파트너와 업무수행이사
대면
2023년 회계감사 수행계획, 분기재무제표에 대한 검토 결과

3
2024년 08월 13일
감사위원회 위원 3인,담당파트너와 업무수행이사
대면
반기재무제표에 대한 검토 결과내부회계관리제도의 설계평가 결과

4
2024년 11월 13일
감사위원회 위원 3인,담당파트너와 업무수행이사
대면
분기재무제표에 대한 검토 결과핵심감사사항 관련 내용 논의

5
2025년 02월 11일
감사위원회 위원 3인,담당파트너와 업무수행이사
대면
재무제표 감사 진행상황 및 내부회계관리제도 감사 진행상황, 일정 등 보고

6
2025년 03월 18일
감사위원회 위원 3인,담당파트너와 업무수행이사
대면
재무제표 및 내부회계관리제도 감사 결과보고 및 핵심감사사항 결과보고

2. 내부통제에 관한 사항

가. 경영진의 내부회계 관리제도 효과성 평가 결과

사업연도
구분
운영실태 보고서보고일자
평가 결론
중요한취약점
시정조치계획 등

제22기(2024년)
내부회계관리제도
2025.02.11
중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단
-
-

연결내부회계관리제도
2025.02.11
중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단
-
-

제21기(2023년)
내부회계관리제도
2024.02.14
중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단
-
-

연결내부회계관리제도
2024.02.14
중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단
-
-

제20기(2022년)
내부회계관리제도
2023.02.10
중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단
-
-

연결내부회계관리제도
2023.02.10
중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단
-
-

나. 감사(위원회)의 내부회계관리제도 효과성 평가 결과

사업연도
구분
평가보고서보고일자
평가 결론
중요한취약점
시정조치계획 등

제22기(2024년)
내부회계관리제도
2025.03.11
중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단
-
-

연결내부회계관리제도
2025.03.11
중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단
-
-

제21기(2023년)
내부회계관리제도
2024.03.14
중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단
-
-

연결내부회계관리제도
2024.03.14
중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단
-
-

제20기(2022년)
내부회계관리제도
2023.03.14
중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단
-
-

연결내부회계관리제도
2023.03.14
중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단
-
-

다. 감사인의 내부회계관리제도 감사의견(검토결론)

사업연도
구분
감사인
유형(감사/검토)
감사의견 또는검토결론
지적사항
회사의대응조치

제22기(2024년)
내부회계관리제도
안진회계법인
감사
적정의견
-
-

연결내부회계관리제도
안진회계법인
감사
적정의견
-
-

제21기(2023년)
내부회계관리제도
한영회계법인
감사
적정의견
-
-

연결내부회계관리제도
한영회계법인
감사
적정의견
-
-

제20기(2022년)
내부회계관리제도
한영회계법인
감사
적정의견
-
-

연결내부회계관리제도
한영회계법인
감사
적정의견
-
-

라.
내부회계관리·운영조직
(1) 내부회계관리·운영조직 인력 및 공인회계사 보유현황

소속기관또는 부서
총 원
내부회계담당인력의 공인회계사 자격증보유비율
내부회계담당인력의평균경력월수

내부회계담당인력수(A)
공인회계사자격증소지자수(B)
비율(B/A*100)

감사(위원회)
3
3
-
-
31

이사회
7
4
-
-
31

회계처리부서
27
15
-
-
33

전산운영부서
64
17
-
-
34

자금운영부서
10
7
-
-
43

내부회계관리
7
7
-
-
64

(2) 회계담당자의 경력 및 교육실적

직책(직위)
성명
회계담당자등록여부
경력(단위:년, 개월)
교육실적(단위:시간)

근무연수
회계관련경력
당기
누적

내부회계관리자
임완주
02-6303-8130
28
26
-
-

회계담당임원
김준석
02-6303-8130
25
22
-
-

회계담당직원
조민수
02-6303-8130
17
17
-
-

V. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

가. 이사회의 구성에 관한 사항
1) 이사회의 개요이사회는 법령 또는 정관에서 정한 사항, 주주총회로부터 위임받은 사항, 회사경영의 기본방침 및 업무집행에 관한 중요사항을 의결하며, 2025년 04월 10일 기준 당사의 이사회는 1인의 사내이사, 2인의 기타 비상무이사, 4인의 사외이사로 구성되어 있습니다. 또한 이사회 내에는 5개(감사위원회, 사외이사후보추천위원회, 전략운영위원회, 보상평가위원회, ESG위원회)의 소위원회가 있습니다.그
리고, 당사는 2024년 이사회 평가 제도를 도입하여 이사회 이사의 자체적인 평가를 실시하였습니다. 당사는 이사회에 대한 지속적인 평가 활동을 통해 이사회 운영을 개선하고 기업 경영의 투명성과 효율성을 제고하기 위해 지속적으로 노력하겠습니다.

2) 사외이사 및 그 변동현황

(단위 : 명)

이사의 수
사외이사 수
사외이사 변동현황

선임
해임
중도퇴임

7
4
1
0
0

-
2025년 3월 26일 정기주주총회에서 송문선 사외이사가 재선임 되었습니다.3) 이사회 의장 겸직 여부

이사회 의장
대표이사 겸직여부

차이용션(Chai Yong Sen)
X

나. 이사회 주요 의결사항

회차
개최일자
의안내용
가결여부
사외이사 등의 성명

정일택(출석률:100%)
차이용션(출석률: 100%)
장쥔화(출석률:90%)
김종길(출석률:100%)
최홍엽(출석률:80%)

구한서(출석률:
70%
)

김진영(출석률:100%)
송문선(출석률:100%)
표인수(출석률:100%)

찬 반 여 부

1
2024-02-14
1. 제 21 기 재무제표 승인의 건2. 제 21 기 영업보고서 승인의 건3. 미국 판매법인에 대한 출자 승인의 건4. 2024년 산업안전보건 계획 승인의 건5. 주주총회 전자투표제도 도입 승인의 건6. '23년 준법통제기준 준수여부 점검결과 보고
가결

찬성
찬성
찬성찬성찬성-

찬성
찬성
찬성찬성찬성-

찬성찬성찬성찬성찬성-
찬성찬성찬성찬성찬성-
찬성찬성찬성찬성찬성-
찬성찬성찬성찬성찬성-
찬성찬성찬성찬성찬성-

찬성찬성찬성찬성찬성
-

해당없음24.07.06신규선임

2
2024-03-14
1. 제 21 기 재무제표 승인의 건2. 제 21 기 영업보고서 승인의 건3. 사내이사 선임(예선) 승인의 건4. 전략운영/보상평가/ESG위원회 위원 선임 승인의 건5. 제22기 이사 보수 한도 승인의 건 6.제21기 정기주주총회 소집 승인의 건
가결
찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성
불참
찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성

3
2024-04-29
1. 미국 판매법인에 대한 출자 승인의 건2. 대표이사 선임 승인의 건
가결
찬성찬성
찬성찬성
찬성찬성
찬성찬성
찬성찬성
찬성찬성
찬성찬성
찬성찬성

4
2024-05-14
1. 본사 금융거래한도 약정 승인의 건2. 주주명부 폐쇄 및 기준일 설정 승인의 건3. ESG 중대성 평가 결과 및 기회·리스크 보고4. 부패방지를 위한 실행 계획5. 이사회 평가 도입 검토
가결
찬성찬성---
찬성찬성---
불참
찬성찬성---
불참
찬성찬성---
찬성찬성---
찬성찬성---

5
2024-06-17
1. 2024년 임시주주총회 소집 승인의 건2. 비상무이사/사외이사 선임(중임) 승인의 건3. 감사위원회 위원이 되는 사외이사 선임 승인의 건4. 이사회 의장 선임 승인의 건5. 전략운영위원회 위원 선임 승인의 건6. 사외이사후보추천위원회 위원 선임 승인의 건7. ESG위원회 위원 선임 승인의 건8. 보상평가위원회 위원 선임 승인의 건9. 본사 신규차입계약 승인의 건
가결

찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성

찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성

찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성

6
2024-08-13
1. 본사 금융거래한도 약정 승인의 건2. 천연고무 구매계약 체결 승인의 건3. 2024년 2Q 경영실적
가결
찬성찬성-
찬성찬성-
찬성찬성-
해당없음
해당없음
찬성찬성-
찬성찬성-
찬성찬성-
찬성찬성-

7
2024-10-28
1. LH 토지매매계약 체결 승인의 건 (광주공장 이전부지)2. LH 토지매매계약 체결 건 (광주공장 이전부지)
가결
찬성-
찬성-
찬성-
불참
찬성-
찬성-
찬성-

8
2024-11-13
1.홍콩법인에 대한 출자 승인의 건2. 해외법인 지급보증 승인의 건3. 2024년 3Q 경영실적4. 전무 이상 임/면5. 부패방지ㆍ규범준수 방침 수립
가결
찬성찬성---
찬성찬성---
찬성찬성---
불참
찬성찬성---
찬성찬성---
찬성찬성---

9
2025-02-11
1. 제22기 재무제표 승인의 건2. 제22기 영업보고서의 승인의 건3. 2025년 국내 물류위수탁, 화물운송 운영사 계약 체결 승인의 건4. 2025년 안전보건계획 승인의 건5. 준법지원인 선임 승인의 건
가결
찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성

10
2025-03-11
1. 제22기 재무제표 승인의 건2. 제22기 영업보고서 승인의 건3. 무보증 공모 회사채 발행의 건4. 본사 신규 차입계약 승인의 건5. 해외법인 지급보증 승인의 건6. 사외이사 선임(예선/중임) 승인의 건7. 감사/ESG위원회 위원 선임(예선/중임) 승인의 건8. 제23기 이사 보수 한도 승인의 건9. 제22기 정기주주총회 소집 승인의 건
가결
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성
찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성찬성

다. 이
사회내 위원회1) 이사회 내의 위원회 구성 현황(2025년 04월 10일 기준)

위원회명
구성
위원장
소속 이사
설치목적 및 권한사항
비고

감사위원회
사외이사 3명
송문선
송문선, 표인수, 구한서
2. '감사제도에 관한 사항'참조
-

사외이사후보추천위원회
사외이사 2명, 비상무이사 1명
표인수
표인수, 김진영,장쥔화
사외이사 후보 추천
-

전략운영위원회
사내이사 1명, 비상무이사 2명 사외이사 1명
정일택
정일택, 차이용션, 장쥔화, 구한서
회사의 주요 전략에 대한 의사결정
-

보상평가위원회
사내이사 1명, 비상무이사 1명,사외이사 1명
구한서
구한서, 정일택, 장쥔화
조직 및 임직원 성과평가/보상 검토
-

ESG위원회
사내이사 1명, 사외이사 2명
정일택
정일택, 송문선, 김진영
ESG관련 의사결정
-

2) 이사회 내의 위원회 활동내역(1) 전략운영위원회

위원회명
개최일자
의 안 내 용
가결 여부
이사의 성명

정일택(출석률:100%)
차이용션(출석률:100%)
장쥔화(출석률:100%)
구한서(출석률:80%)

찬 반 여 부

전략운영위원회
2024.01.19
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
-
-

2024.02.25
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
-
-

2024.03.22
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
-
-

2024.04.26
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
-
-

2024.05.17
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
-
-

2024.06.21
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
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-

2024.07.19
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
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-

2024.08.23
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
-
불참

2024.09.27
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
-
불참

2024.10.25
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
-
불참

2024.11.22
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
-
-

2024.12.20
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
-
-

2025.01.17
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고
보고
-
-
-
-

2025.02.21
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고

-
-
-
-

2025.03.21
1. 영업총괄 현황 보고2. G. 마케팅 현황 보고3. 미주본부 현황 보고4. 한국영업 현황 보고5. 아시아영업 현황 보고6. 연구개발 현황 보고7. 생산기술본부 현황 보고8. 구매 현황 보고9. SCM1/2 현황 보고

-
-
-
-

(2) 감사위원회

위원회명
개최일자
의 안 내 용
가결 여부
이사의 성명

송문선(출석률:100%)
김종길(출석률:100%)
구한서(출석률:100%)
표인수(출석률:100%)

찬 반 여 부

감사위원회
2024.02.14
1. '23년 4/4분기 감사실 업무 보고2. 내부회계관리팀 '23년 운영실태 보고서3. 회계팀 '23년 실적 보고
보고
-
-
-
해당없음24.07.06신규선임

2024.03.14
1. 내부감시장치에 대한 감사위원회의 의견서 보고2. 내부회계관리제도 평가보고서 보고 (별도/연결)3. 외부감사인의 2023년 감사사항 보고 (한영회계법인)4. 2023년 결산 실적 보고
보고
-
-
-

2024.05.14
1. 24년 1분기 감사실 업무 보고2. 24년 1분기 검토 보고(안진회계법인)3. 24년 1분기 실적 보고(회계팀)
보고
-
-
-

2024.08.13
1. 감사실 2분기 업무진행 현황2. 외부감사인 2분기 감사현황 보고3. 내부회계 24년 상반기 설계평가 보고 및 내부회계 교육4. 회계팀 2분기 실적보고
보고
-
해당없음24.07.06임기만료
-
-

2024.11.13
1. 2024년 3/4분기 감사실 업무 보고2. 외부감사인의 2024년 3분기 검토 보고3. 2024년 연결내부회계관리제도 운영 및 평가 경과보고4. 2024년 3분기 결산실적 보고
보고
-
-
-

2024.12.20
1. '25년 감사실 사업계획 승인의 건
보고
-
-
-

2025.02.11
1. '2024년 4/4분기 감사실 업무 보고2. 외부감사인의 2024년 감사 사항 보고(안진회계법인)3. 2024년 연결내부회계관리제도 운영실태 보고4. 회계팀 '24년 실적 보고
보고
-
-
-

2025.03.11
1. 내부감시장치에 대한 감사위원회의 의견서 보고2. 24년 연결내부회계관리제도 운영실태 평가보고3. 2024년 결산 실적 보고
보고
-
-
-

- 2024년 7월 6일 김종길 사외이사는 임기 만료되었으며, 동 일자에 개최된 임시주주총회에서 표인수 사외이사가 신규선임 되었음.(3) 보상평가위원회

위원회명
개최일자
의 안 내 용
가결 여부
이사의 성명

구한서(출석률:100%)
정일택(출석률:100%)
장쥔화(출석률:100%)

찬 반 여 부

보상평가위원회
2024.02.21
1. 2024년 Incentive 운영(案)
가결
찬성
찬성
찬성

2024.05.21
1. 임금피크제도 개선(案)
가결
찬성
찬성
찬성

2024.05.30
1. 상무급 임원의 임면에 관한 건
가결
찬성
찬성
찬성

2024.07.02
1. 상무급 임원의 임면에 관한 건
가결
찬성
찬성
찬성

2024.07.20
1. KTG 임금인상(案)
가결
찬성
찬성
찬성

2024.08.12
1. 사무직노동조합 단체협약 체결
가결
찬성
찬성
찬성

2024.09.09
1. 2024년 임금인상 및 일시금 지급
가결
찬성
찬성
찬성

2024.10.28
1. 상무급 임원의 임면에 관한 건2. 전무급 이상 임원의 임면에 관한 건
가결
찬성
찬성
찬성

2024.11.25
1. 중국본부 임금인상(안)
가결
찬성
찬성
찬성

2024.12.23
1. 상무급 임원의 임면에 관한 건2. 전무급 이상 임원의 임면에 관한 건
가결
찬성
찬성
찬성

2024.12.30
1. 2025년 KTV 임금인상(안)
가결
찬성
찬성
찬성

2024.12.30
1. 상무 차량지원 검토
가결
찬성
찬성
찬성

2025.02.24
1. 2025년 Incentive 운영(案)
가결
찬성
찬성
찬성

(4) ESG위원회

위원회명
개최일자
의 안 내 용
가결 여부
이사의 성명

정일택(출석률:100%)
송문선(출석률:100%)
김진영(출석률:100%)

찬 반 여 부

ESG위원회
2024.05.14
1. ESG 중대성 평가 결과 및 기회, 리스크 보고2. 탄소중립 및 재생에너지 실행 계획 보고3. 해외사업장 ESG경영 체계 보고4. '23년 ESG평가 결과 및 '24년 추진 계획5. 부패방지를 위한 실행 계획6. 이사회 평가 도입 검토
보고
-
-
-

2024.11.13
1. '24년 대외 ESG평가 결과 및 '25년 개선사항2. 안전사고 재발방지 계획 보고 (Satety First)3. EU CSRD 공시 계획 보고
보고
-
-
-

(5) 사외이사후보추천위원회

위원회명
개최일자
의 안 내 용
가결여부
이사의 성명

김종길(출석률:100%)
장쥔화(출석률:100%)
최홍엽(출석률:100%)
표인수(출석률: )
김진영(출석률: )

찬 반 여 부

사외이사후보추천위원회
2024.06.17
1. 사외이사 신규 선임 안
가결
찬성
찬성
찬성
해당없음24.07.06신규선임
해당없음24.07.06재선임

2025.03.11
1. 사외이사 중임 후보자 확정의 건
가결
해당없음
찬성
해당없음
찬성
찬성

- 2024년 7월 6일 김종길, 최홍엽 사외이사는 임기 만료되었으며, 동 일자에 개최된 임시주주총회에서 표인수 사외이사가 신규선임, 김진영 사외이사가 재선임 되었음.

라. 이사의 독립성
1) 이사 선출에 있어 사내이사의 경우는 이사회의 추천을 통해, 사외이사의 경우는 사외이사후보추천위원회를 통해 이사 전원 동의하에 추천을 받고 있습니다.이사후보의 인적사항에 관해서는 관련 법규에 따라 주주총회 전 공시를 통해 주주와이해관계자에게 성실히 알리는 등 책임경영을 하고 있습니다.2) 이사 선임 및 구성현황(2025년 04월 10일 기준)

성 명
구분
추천인
활동분야
임기(연임여부, 횟수)
선임배경
회사와의거래
최대주주 또는주요주주와의 관계

정일택
사내이사 (대표이사)
이사회
이사회, 전략운영위원회, 보상평가위원회, ESG위원회
'21.05~'27.05(1회)
경영전문가
-
관계없음

차이용션
기타 비상무이사
이사회
이사회, 전략운영위원회
'18.07~'27.07(2회)
경영전문가
-
싱웨이코리아 주식회사 최대주주더블스타 그룹 동사장(회장)

장쥔화
기타 비상무이사
이사회
이사회, 사외이사후보추천위원회, 전략운영위원회, 보상평가위원회
'18.07~'27.07(2회)
회계전문가
-
싱웨이코리아 주식회사 대표이사

구한서
사외이사
사외이사후보추천위원회
이사회, 감사위원회, 전략운영위원회, 보상평가위원회
'20.05~'26.03(1회)
경영/재무전문가
-
관계없음

김진영
사외이사
사외이사후보추천위원회

이사회,
사외이사후보추천위원회, ESG위원회

'21.07~'27.07(1회)
경영/언론전문가
-
관계없음

송문선
사외이사
사외이사후보추천위원회
이사회, 감사위원회, ESG위원회
'22.03~'28.03(1회)
재무/회계전문가
-
관계없음

표인수
사외이사
사외이사후보추천위원회

이사회,
감사위원회, 사외이사후보추천위원회

'24.07~'27.07
법률 전문가
-
관계없음

3) 사외이사후보추천위원회 설치 및 구성 현황관계법령과 정관 및 이사회 규정에 따라 회사의 사외이사 후보를 추천하기 위하여 설치된 당사의 사외이사후보추천위원회는 2025년 04월 10일 기준 기타 비상무이사(장쥔화) 1명과 사외이사(표인수, 김진영) 2명으로 구성되어 있습니다.

4) 사외이사 교육실시 현황

교육일자
교육실시주체
참석 사외이사
불참시 사유
주요 교육내용

2023.08.11
삼정KPMG
송문선, 김종길, 구한서,최홍엽, 김진영
-
- 지속가능성 보고서의 중요성 - ESG 정보공시 이슈 및 공시 트렌드- 이사회 역할 및 책임

2023.09.01
한영회계법인
송문선
-
회계투명성 세미나

2024.05.14
유앤글로벌콤팩트한국협회
김종길, 구한서, 김진영, 송문선

최홍엽 사외이사 개인 사유로 인한이사회 불참

ESG 관점의 이사회 및 리더십의 역할 - 글로벌 ESG전망 - ESG와 이사회
, 리더십의 역할 - 기업 인권 글로벌 동향 및 대응

2024.11.13
삼일 PwC
김진영, 송문선, 표인수
구한서 사외이사 개인 사유로 인한 이사회 불참
탄소중립의 의미와 필요성 - 기후변화 글로벌 동향 - 기업 탄소중립 추진 전략

- 2024년 7월 6일 김종길, 최홍엽 사외이사는 임기 만료되었으며, 동 일자에 개최된 임시주주총회에서 표인수 사외이사가 신규선임 되었음.

2. 감사제도에 관한 사항

가. 감사위원회 위원의 인적사항 및 사외이사 여부

당사는 2025년 04월 10일 기준 3인의 사외이사로 구성된 감사위원회를 운영하고 있습
니다.

(2025년 04월 10일 기준)

성명
사외이사여부
경력
회계ㆍ재무전문가 관련

해당 여부
전문가 유형
관련 경력

송문선
예
- 한국산업은행 부행장('14.01~'16.09)- 대우건설CFO, 대표이사('17.01~'18.06)
예
금융회사, 정부기관 등에서 회계,재무분야 업무 또는 감독분야 근무경력자
- 한국산업은행 부행장('14.01~'16.09)- 대우건설CFO, 대표이사('17.01~'18.06)

구한서
예
- 동양시스템즈 대표이사('09.04~'12.02)- 동양그룹 전략기획본부장('12.03~'12.05)- 동양생명보험 대표이사('12.06~'18.03)
예
상장회사 회계, 재무분야 근무경력자
- 동양시스템즈 대표이사('09.04~'12.02)- 동양그룹 전략기획본부장('12.03~'12.05)- 동양생명보험 대표이사('12.06~'18.03)

표인수
예
- 법무법인 태평양 미국변호사('97 ~ 현재)- 재단법인 보건장학회 이사장('24.03 ~ 현재)- 통상산업부 아주통상1과장('96)
예
금융회사, 정부기관 등에서 회계, 재무분야업무 또는 감독분야 근무경력
- 법무법인 태평양 미국변호사('97 ~ 현재)- 통상산업부 아주통상1과장('96)

나. 감사위원회 위원의 독립성
당사는 관련 법령 및 정관에 의하여 감사위원을 선임하고 있으며, 감사위원회는 위원회 규정에 따라 감사업무를 수행하고 있습니다.

선출기준의 주요내용
선출기준의 충족 여부
관련 법령 등

3명의 이사로 구성
충족(3명)
상법 제415조의2 제2항,

사외이사가 위원의 3분의 2 이상
충족(전원 사외이사)

위원 중 1명 이상은 회계 또는 재무전문가
충족(송문선 사외이사)
상법 제542조의11 제2항,

감사위원회의 대표는 사외이사
충족(송문선 사외이사)

위원 중 1명을 다른 이사들과 분리하여 감사위원회 위원이 되는 이사로 선임
충족(표인수 사외이사)
상법 제542조의12 제2항

그 밖의 결격요건(최대주주의 특수관계자 등)
충족(해당사항 없음)
상법 제542조의11 제3항

(2025년 04월 10일 기준)

성 명
감사위원회위원 임기(연임여부/횟수)
선 임 배 경
추천인
회사와의관계
최대주주 또는주요주주와의 관계
타회사겸직 현황

송문선

'22.03~'28.03(연임/1회)

기업의 재무, 전략, 기획 등 총괄한 경험을바탕으로 합리적이고 투명한 의사결정 및독립적인 직무수행 가능
이사회
해당사항 없음
해당사항 없음
-

구한서

'20.05~'26.03

(연임/1회)

기업의 재무, 전략, 기획 등 총괄한 경험을바탕으로 합리적이고 투명한 의사결정 및독립적인 직무수행 가능
이사회

해당사항

없음

해당사항 없음
- 코리안리재보험㈜ 사외이사 ('21.03. ~ 현재)

표인수

'24.07~'27.07

(신규선임)

법률 전문가로서 전문 지식과 경험을바탕으로 합리적인 의사 결정이 가능

사외이사후보

추천위원회

해당사항

없음

해당사항 없음

- 재단법인 보건장학회 이사장('23.08 ~ 현재)- 대한항공 사외이사 ('24.03 ~ 현재)

다. 감사위원회 주요활동 내역

회 차
개최일자
의 안 내 용
가결여부
이사의 성명

송문선(출석률:100%)
구한서(출석률:100%)
김종길(출석률:100%)
표인수(출석률:100%)

찬 반 여 부

1
2024-02-14
1. '23년 4/4분기 감사실 업무 보고2. 내부회계관리팀 '23년 운영실태 보고서3. 회계팀 '23년 실적 보고
보고
-
-
-
해당없음24.07.06신규선임

2
2024-03-14
1. 내부감시장치에 대한 감사위원회의 의견서 보고2. 내부회계관리제도 평가보고서 보고(별도/연결)3. 외부감사인의 2023년 감사사항 보고(한영회계법인)4. 2023년 결산 실적 보고
보고
-
-
-

3
2024-05-14
1. '24년 1분기 감사실 업무 보고2. '24년 1분기 검토 보고(안진회계법인)3. 24년 1분기 실적 보고(회계팀)
보고
-
-
-

4
2024-08-13
1.'24년 2분기 감사실 업무 보고2. 외부감사인 2분기 검토 보고3. 내부회계 24년 상반기 설계평가 보고 및 내부회계 교육4. 회계팀 2분기 실적보고
보고
-
-
해당없음
-

5
2024-11-13
1. '24년 3분기 감사실 업무 보고2. 외부감사인의 2024년 3분기 검토 보고3. 2024년 연결내부회계관리제도 운영 및 평가 경과보고4. 2024년 3분기 결산실적 보고
보고
-
-
-

6
2024-12-20
1. '25년 감사실 사업계획 승인의 건
보고
-
-
-

7
2025-02-11
1. '2024년 4/4분기 감사실 업무 보고2. 외부감사인의 2024년 감사 사항 보고(안진회계법인)3. 2024년 연결내부회계관리제도 운영실태 보고4. 회계팀 '24년 실적 보고
보고
-
-
-

8
2025-03-11
1. 내부감시장치에 대한 감사위원회의 의견서 보고2. 24년 연결내부회계관리제도 운영실태 평가보고3. 2024년 결산 실적 보고
보고
-
-
-

- 2024년 7월 6일 김종길 사외이사는 임기 만료되었으며, 동 일자에 개최된 임시주주총회에서 표인수 사외이사가 신규선임 되었습니다.

라. 감사위원회 교육실시 현황

교육일자
교육실시주체
참석 감사위원
불참시 사유
주요 교육내용

2022.11.11
서현회계법인
송문선, 김종길, 구한서
-
연결내부회계관리제도 도입이슈와 대응전략

2023.09.01
삼정회계법인
송문선
-
회계투명성 세미나

2024.08.13
서현회계법인
송문선, 구한서, 표인수
-
연결내부회계관리제도 감사위원회의 역할과 책임, 운영의 실효성 방안

- 2024년 7월 6일 김종길 사외이사는 임기 만료되었으며, 동 일자에 개최된 임시주주총회에서 표인수 사외이사가 신규선임 되었습니다.

마. 감사위원회 지원조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

감사기획팀
4
책임 2 (5년, 14년), 과장 1 (13년),대리 1 (3년)
내부감사활동 및 감사위원회 지원

경영진단1팀
4
책임 2 (20년, 3년), 과장 1 (2년), 사원 1 (3년)
내부감사활동 및 감사위원회 지원

경영진단2팀
4
책임 3 (26년, 24년, 20년)
내부감사활동 및 감사위원회 지원

바. 준법지원인에 관한 사항

성 명
주 요 경 력
선임일
상근여부

김기혁
- 연세대학교 공학학사 - 한양대학교 법학전문석사 - 현) 금호타이어(주) 법무담당 상무 - 전) 법무법인(유) 대륙아주 파트너 변호사 - 전) 금호타이어 법무팀장
2025.02.11
상근

사. 준법지원인 등의 주요 활동내역 및 그 처리 결과

점검일시
점검내용
점검분야
점검 및 처리결과

2024.01
2023년 하반기 대상 준법 점검
공정거래법, 개인정보 보호법, 근로기준법, 산업안전보건법 등 전분야
대체적으로 양호하며중요사항 지속점검

2024.07
2024년 상반기 대상 준법 점검
공정거래법, 개인정보 보호법, 근로기준법, 산업안전보건법 등 전분야
대체적으로 양호하며중요사항 지속점검

아. 준법지원인 등 지원조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

준법지원
2
책임, 사원(평균 1년)
반기별 준법점검활동, 이사회 결과보고

3. 주주총회 등에 관한 사항

가. 투표제도 현황

(기준일 :
2025년 04월 10일
)

투표제도 종류
집중투표제
서면투표제
전자투표제

도입여부
배제
미도입
도입

실시여부
-
-
제 21기 (2023년) 정기주주총회

나. 소수주주권의 행사여부
- 해당사항 없습니다.
다. 경영권 경쟁
- 해당사항 없습니다.

라. 의결권 현황

(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
주식수
비고

발행주식총수(A)
보통주
287,260,287
-

우선주
-
-

의결권없는 주식수(B)
보통주
-
-

우선주
-
-

정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)
보통주
-
-

우선주
-
-

기타 법률에 의하여의결권 행사가 제한된 주식수(D)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권이 부활된 주식수(E)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권을 행사할 수 있는 주식수(F = A - B - C - D + E)
보통주
287,260,287
-

우선주
-
-

마. 주식사무

신주인수권의 내용
1) 당 회사의 주주는 신주발행 당시의 소유주식수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 가진다.2) 회사는 제1항의 규정에도 불구하고 다음 각 호의 경우에는 이사회의 결의로 주주 이외의 자에게 신주를 배정할 수 있다.(1) 자본시장과금융투자업에관한법률(이하 '자본시장법') 제165조의6 제1항 제3호 규정에 의하여 발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 이사회의 결의로 일반공모증자 방식으로 신주를 발행하는 경우(2) 자본시장법 제119조에 의해 신주를 모집하거나 인수인에게 인수하는 경우(3) 자본시장법 제165조의7에 의해 우리사주조합원에게 신주를 우선 배정하는 경우(4) 상법 제340조의2 및 제542조의3 규정에 의해 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우(5) 자본시장법 제165조의16에 의하여 기발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 증권예탁증권 (DR) 발행에 따라 신주를 발행하는 경우(6) 상법 제418조 제2항 규정에 따라 재무구조의 개선 또는 긴급한 자금조달을 위하여 국내외 금융기관, 기관투자자 또는 독점규제및공정거래에관한법률 상의 동일인 또는 동일인 관련자에게 신주를 발행하는 경우(7) 회사가 경영상 필요로 기발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 외국인투자촉진법에 의한 외국인 투자를 위하여 신주를 발행하는 경우(8) 상법 제418조 제2항 규정에 따라 신기술의 도입, 연구개발, 생산,판매,자본제휴를 위하여 그 상대방에게 신주를 발행하는 경우 및 재무구조의 개선 등 회사가 경영상 필요로 하는 목적을 달성하기 위한 경우(9) 금융기관 등 회사채권자의 출자전환 등에 의한 자본참여로 신주를 발행하는 경우3) 제2항 각 호에 의해 신주를 발행할 경우 법령 또는 정관에 위배되지 않는 한도에서 발행할 주식의 종류와 수 및 가격 등은 이사회의 결의로 정한다.4) 주주가 신주인수권을 포기 또는 상실하거나 신주배정에서 단주가 발생하는 경우에 그 처리방법은 이사회의 결의로 한다.

결 산 일
12월 31일

정기주주총회
매사업년도 종료 후 3월 이내

주주명부폐쇄시기
1월 1일부터 1월 31일까지

주권의 종류
1, 5, 10, 50, 100, 500, 1000, 10000주권 (8종)

명의개서대리인
하나은행 (T. 02-368-5860, 서울 영등포구 국제금융로 72)

주주의 특전
없음

공고게재신문
홈페이지

바. 주주총회 의사록 요약

주총일자
안 건
결의내용

정기주주총회(2025.03.26)
- 제1호 의안: 제22기 재무제표 승인의 건- 제2호 의안: 제23기 이사 보수한도 승인의 건- 제3호 의안: 사외이사 송문선 선임(예선, 중임)의 건- 제4호 의안: 감사위원회 위원 송문선 선임(예선, 중임)의 건
원안대로 가결

임시주주총회(2024.07.05)

- 제1호 의안 : 기타비상무이사 차이용션 선임(중임)의 건- 제2호 의안 : 기타비상무이사 장쥔화 선임(중임)의 건
- 제3호 의안 : 사외이사 김진영 선임(중임)의 건
- 제4호 의안 : 감사위원회 위원이 되는 사외이사 표인수 선임의 건

원안대로 가결

정기주주총회(2024.03.29)
- 제1호 의안 : 제21기 재무제표 승인의 건- 제2호 의안 : 제22기 이사 보수한도 승인의 건- 제3호 의안 : 사내이사 정일택 선임(예선)의 건
원안대로 가결

정기주주총회(2023.03.30)

-
제1호 의안 : 제20기 재무제표 승인의 건
- 제2호 의안 : 제21기 이사 보수한도 승인의 건
- 제3호 의안 : 이사 선임 승인의 건
- 제4호 의안 : 감사위원회 위원 선임 승인의 건

원안대로 가결

정기주주총회
(2022.03.30)

- 제1호 의안 : 제19기 재무제표 승인의 건
- 제2호 의안 : 제20기 이사 보수한도 승인의 건
- 제3호 의안 : 이사 선임 승인의 건
- 제4호 의안 : 감사위원회 위원 선임 승인의 건

원안대로 가결

VI. 주주에 관한 사항

가. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 주, %)

성 명
관 계
주식의종류
소유주식수 및 지분율
비고

기 초
기 말

주식수
지분율
주식수
지분율

싱웨이코리아 주식회사
최대주주
보통주
129,267,129
45.00
129,267,129
45.00
-

계
보통주
129,267,129
45.00
129,267,129
45.00
-

-
-
-
-
-
-

나. 최대주주의 주요경력 및 개요

(1) 최대주주(법인 또는 단체)의 기본정보

명 칭
출자자수(명)
대표이사(대표조합원)
업무집행자(업무집행조합원)
최대주주(최대출자자)

성명
지분(%)
성명
지분(%)
성명
지분(%)

싱웨이코리아 주식회사
1
Zhang Junhua
0.00
-
-
Qingdao Xingwei InternationalInvestment Co., Ltd
100.00

Wang Bo
0.00
-
-
-
-

(2) 싱웨이코리아 주식회사의 대표이사 약력

성 명
직위(상근여부)
출생년도
주요경력

Zhang Junhua
대표이사(비상근)
1974년
- 하이얼그룹본부 총회계사/총경리 등- 더블스타그룹 본부 CFO- 더블스타그룹 본부 CEO/총재(현직)- 싱웨이코리아㈜ 대표이사(현직) 등

Wang Bo
대표이사(비상근)
1980년
- 중국중기자동차그룹 법무담당- 하이얼그룹 본부 법무담당- 더블스타그룹 본부 부총재兼이사회 비서(현직)- 싱웨이코리아㈜ 대표이사(현직)

(3) 최대주주(법인 또는 단체)의 최근 결산기 재무현황

(단위 : 백만원)

구 분

법인 또는 단체의 명칭
싱웨이코리아 주식회사

자산총계
762,513

부채총계
46

자본총계
762,467

매출액
285

영업이익
60

당기순이익
154,805

주) 해당 재무현황은 2024년 12월 결산 이후 수치를 반영하였습니다.

(4) 사업현황 등 회사 경영 안정성에 영향을 미칠 수 있는 주요 내용

최대주주인 싱웨이코리아는 대구광역시 동구 동대구로 489, 8층에 본사를 두고 있으며, 투자 및 투자 자문 회사로 2017년 4월 19일에 설립되었습니다.

다. 최대주주의 최대주주(법인 또는 단체)의 개요

(1) 최대주주의 최대주주(법인 또는 단체)의 기본정보

명 칭
출자자수(명)
대표이사(대표조합원)
업무집행자(업무집행조합원)
최대주주(최대출자자)

성명
지분(%)
성명
지분(%)
성명
지분(%)

Qingdao Xingwei InternationalInvestment Co., LTD
2
Zhang Junhua
0.00
Zhang Junhua
0.00
Qingdao Xingtou EquityInvestment Fund Centre(LP)
99.97

-
0.00
-
0.00
-
-

(2) 최대주주의 최대주주(법인 또는 단체)의 대표이사약력

성 명
직위(상근여부)
출생년도
주요경력

Zhang Junhua
대표이사(비상근)
1974년
- 하이얼그룹본부 총회계사/총경리 등- 더블스타그룹 본부 CFO- 더블스타그룹 본부 CEO/총재(현직)- 싱웨이코리아㈜ 대표이사(현직) 등

(3) 최대주주의 최대주주(법인 또는 단체)의 최근 결산기 재무현황

(단위 : 백만원)

구 분

법인 또는 단체의 명칭
Qingdao Xingwei International Investment Co., LTD

자산총계
777,867

부채총계
136,864

자본총계
641,003

매출액
0

영업이익
-5,906

당기순이익
-5,906

(4) Qingdao Xingwei International Investment Co., LTD 현황산동성 청도시 황도구 양허로 666번지에 본사를 두고 있으며, 2006년 09월 28일 설립되었습니다. 지분투자펀드, 지분투자관리 및 관련 자문서비스를 위탁관리하며, 자기자본으로 대외투자를 진행하고 있습니다.
라. 최대주주 변동내역
당사의 최대주주는 싱웨이코리아 주식회사이며, 최근 5사업연도 동안 최대주주의 변경이 있었던 사실이 없습니다.

마. 주식 분포현황
1) 주식 소유현황

(기준일 :
2024년 12월 31일
)
(단위 : 주)

구분
주주명
소유주식수
지분율(%)
비고

5% 이상 주주
싱웨이코리아 주식회사
129,267,129
45.00
-

한국산업은행
21,339,320
7.43
-

우리사주조합
4,123,940
1.44

2) 소액주주현황

(기준일 :
2024년 12월 31일
)
(단위 : 주)

구 분
주주
소유주식
비 고

소액주주수
전체주주수
비율(%)
소액주식수
총발행주식수
비율(%)

소액주주
101,114
101,122
99.99
106,614,486
287,260,287
37.11
-

바. 주가 및 주식거래실적
(단위 : 원, 주)

종류
구분
2024년 10월
2024년 11월
2024년 12월
2025년 01월
2025년 02월
2025년 03월

보통주
주가
최고
4,435
4,870
4,970
5,250
5,150
5,060

최저
4,100
4,215
4,400
4,720
4,900
7,935

평균
4,296
4,487
4,772
4,839
5,056
4,925

거래량
최고(일)
1,265,084
1,315,167
1,075,640
3,420,312
1,687,061
895,781

최저(일)
207,740
282,129
192,478
163,327
266,760
152,669

월간
8,817,802
12,584,390
10,607,988
9,122,319
11,359,226
6,711,845

VII. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원 등의 현황

가. 등기임원 현황

(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
등기임원여부
상근여부
담당업무
주요경력
소유주식수
최대주주와의관계
재직기간
임기만료일

의결권있는 주식
의결권없는 주식

정일택
남
1964.06
사장
사내이사
상근
대표이사
KTG법인장,OE영업본부장,품질본부장,연구개발본부장
7,000
-
-
2021.05.07최초선임
2027.05.06

차이용션
남
1963.03
이사
기타비상무이사
비상근
전략운영위원회(이사회 의장)
(現) 더블스타그룹 회장
-
-
-
2018.07.06최초선임
2027.07.05

장쥔화
여
1974.04
이사
기타비상무이사
비상근
전략운영위원회
(現) 더블스타그룹 CEO
-
-
-
2018.07.06최초선임
2027.07.05

송문선
남
1959.06
이사
사외이사
비상근
감사위원회

(前) 한
국산업은행 부행장

-
-
-
2022.03.30최초선임
2028.03.29

구한서
남
1957.04
이사
사외이사
비상근
감사위원회
(前) 동양생명보험 대표이사
-
-
-
2020.05.19최초선임
2026.03.29

김진영
남
1952.11
이사
사외이사
비상근
이사회
(前) 광주일보 대표이사
-
-
-
2021.07.06최초선임
2027.07.05

표인수
남
1959.02
이사
사외이사
비상근
감사위원회

(現) 법무법인 태평양 미국 변호사

-
-
-
2024.07.06최초선임
2027.07.05

- 2024년 7월 6일 김종길, 최홍엽 사외이사는 임기 만료되었으며, 동 일자에 개최된 임시주주총회에서 표인수 사외이사가 신규선임 되었습
니다.

나. 등기임원 선임 후보자 및 해임 대상자 현황

(기준일 :
2025년 04월 10일
)

구분
성명
성별
출생년월
사외이사후보자해당여부
주요경력
선ㆍ해임예정일
최대주주와의관계

-
-
-
-
-
-
-
-

다. 등기임원의 타회사 임원겸직 현황

(기준일 :
2025년 04월 10일
)

겸직자
겸직회사

성명
직위
기업명
직위
재임기간

차이용션
기타비상무이사
더블스타그룹
회장
2013년 ~ 현재

장쥔화
기타비상무이사
더블스타그룹
CEO
2021년 ~ 현재

구한서
사외이사
코리안리재보험
사외이사
2021년 ~ 현재

표인수

사외이사
대한항공
사외이사

2024년 ~ 현재

라. 미등기 임원 현황

(기준일 :
2025년 04월 10일
)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
등기임원여부
상근여부
담당업무
주요경력
소유주식수
최대주주와의관계
재직기간
임기만료일

의결권있는 주식
의결권없는 주식

임승빈
남
1964.08
부사장
미등기
상근
영업총괄
한국타이어 마케팅 부문장
-
-
-
-
-

김명선
남
1964.08
부사장
미등기
상근
생산기술총괄
품질본부장, 생산기술본부장
1,000
-
-
-
-

김현호
남
1963.05
부사장
미등기
상근
아시아본부장
광주공장장, KTV법인장,
5,000
-
-
-
-

이강승
남
1965.12
부사장
미등기
상근
유럽본부장
한국타이어 구주지역본부 마케팅
-
-
-
-
-

조남화
남
1967.09
전무
미등기
상근
북미본부장
G.마케팅담당, 유럽영업담당
2,500
-
-
-
-

임완주
남
1972.07
전무
미등기
상근
경영기획본부장
중국경영관리담당, 재무담당
2,496
-
-
-
-

링레이(Ling Lei)
남
1969.01
전무
미등기
상근
중국본부장
중국OE 총경리
-
-
-
-
-

김인수
남
1968.01
전무
미등기
상근
OE영업본부장
GEM영업담당
2,000
-
-
-
-

김기운
남
1968.04
전무
미등기
상근
VPD센터장
연구개발본부 연구위원, 특성연구담당
-
-
-
-
-

황호길
남
1972.07
전무
미등기
상근
G.생산운영본부장
광주공장장,G.생산기획담당
3,000
-
-
-
-

김영진
남
1967.12
전무
미등기
상근
연구개발본부장
KCTC장, 재료개발담당
-
-
-
-
-

안용진
남
1963.08
전무
미등기
상근
품질본부장
연구개발본부 연구위원
-
-
-
-
-

김성
남
1967.07
상무
미등기
상근
아시아영업담당
G.영업기획/해영담당, 중아영업담당
1,100
-
-
-
-

김영관
남
1968.09
상무
미등기
상근
NKT법인장
NKT부공장장,KTC법인장
3,890
-
-
-
-

안재성
남
1970.10
상무
미등기
상근
전략기획담당
KTG기획재무팀장, HR/IT담당
5,000
-
-
-
-

윤장혁
남
1972.07
상무
미등기
상근
북미마케팅담당
GEM영업담당, 중남미영업담당
-
-
-
-
-

정영모
남
1968.10
상무
미등기
상근
KTG법인장
곡성부공장장,곡성공장장
2,500
-
-
-
-

김용훈
남
1970.05
상무
미등기
상근
광주공장장
노사협력담당
2,000
-
-
-
-

송대규
남
1969.01
상무
미등기
상근
한국영업담당
전주지점장, 호치민지사장
-
-
-
-
-

김현수
남
1968.10
상무
미등기
상근
재료개발담당
Comp'd개발1팀장
2,057
-
-
-
-

김호중
남
1972.05
상무
미등기
상근
상품개발1담당
OE개발1팀장, 상품개발1팀장
-
-
-
-
-

조진양
남
1965.06
상무
미등기
상근
HR담당
감사실장,우리은행 경영지원부장
-
-
-
-
-

문형종
남
1969.04
상무
미등기
상근
품질보증담당
CS팀장, 품질경영팀장
-
-
-
-
-

송성학
남
1972.11
상무
미등기
상근
상품개발2담당
선행개발팀장, 상품개발3팀장
-
-
-
-
-

류동조
남
1962.03
상무
미등기
상근
시험평가담당
현대자동차 차량시험팀
270
-
-
-
-

김준석
남
1972.05
상무
미등기
상근
경영관리담당
기획관리팀장,관리회계팀장
-
-
-
-
-

정원배
남
1975.10
상무
미등기
상근
SCM1담당
SCM팀장,공급관리팀장
-
-
-
-
-

박종흥
남
1972.11
상무
미등기
상근
중아영업담당
프랑스법인장, 영업기획담당
1,000
-
-
-
-

최종헌
남
1967.10
상무
미등기
상근
KTT법인장
QA부장(NKT), QA팀장(K)
-

유방석
남
1966.01
상무
미등기
상근
SCM2담당
한국복합물류, 대한통운
-
-
-
-
-

유정선
남
1974.11
상무
미등기
상근
미래성장사업담당
신규사업팀장, 전략기획2팀장
-
-
-
-
-

이두희
남
1975.07
상무
미등기
상근
영업기획담당
G.영업기획팀장
-
-
-
-
-

신재웅
남
1977.02
상무
미등기
상근
북미OE영업담당
OE영업3팀장, 북미OE팀장
-
-
-
-
-

조동근
남
1975.03
상무
미등기
상근
중남미영업담당
상파울로지사장, 전략기획1팀장
-
-
-
-
-

윤준혁
남
1971.09
상무
미등기
상근
중동부유럽담당
해외영업관리팀장, 이스탄불사무소장
-
-
-
-
-

정동수
남
1973.05
상무
미등기
상근
G.설비기술담당
설비팀장(KTG), 설비기술담당
-
-
-
-
-

성용태
남
1977.08
상무
미등기
상근
G.노사협력담당
광주노사협력팀장, 곡성노사협력팀장
-
-
-
-
-

나선미
여
1970.05
상무
미등기
상근
연구기획담당
R&D SHE팀장
-
-
-
-
-

김철
남
1968.01
상무
미등기
상근
KCTC장
KCTC장(연구위원)
-
-
-
-
-

오준석
남
1965.11
상무
미등기
상근
Commercial영업담당
한국타이어 마케팅 전략기획본부, 넥센타이어 글로벌 해외OE영업담당
-
-
-
-
-

윤민석
남
1973.09
상무
미등기
상근
G.마케팅담당
OE기술2팀장, OE영업1팀장
1,290
-
-
-
-

전민성
남
1969.05
상무
미등기
상근
감사실장
내부회계관리팀장, 회계팀장
-
-
-
-
-

박은태
남
1978.05
상무
미등기
상근
구매담당
G.원재료구매팀장
-
-
-
-
-

전성호
남
1968.03
상무
미등기
상근
대양주영업담당
해외영업관리2팀장, 호주법인장
-
-
-
-
-

윤태정
남
1977.07
상무
미등기
상근
북미영업담당
마드리드지점장, 미주영업기획팀장
-
-
-
-
-

최명중
남
1975.10
상무
미등기
상근
유럽영업기획담당
영국법인장, 유럽영업기획팀장
-
-
-
-
-

송강종
남
1977.10
상무
미등기
상근
상품개발3담당
TB개발팀장, 상품개발6팀장
-
-
-
-
-

윤선민
남
1973.01
상무
미등기
상근
곡성공장장
곡성부공장장, 평택공장장
-
-
-
-
-

조치훈
남
1967.02
상무
미등기
상근
양산기술담당
재료개발팀장, 생산기출총괄 연구위원
-
-
-
-
-

전강우
남
1974.05
상무
미등기
상근
IT담당
아시아나IDT 전략기획팀장
-
-
-
-
-

김기혁
남
1982.10
상무
미등기
상근
법무담당
법무팀장
-
-
-
-
-

라. 직원 등 현황

(기준일 :
2024년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

직원
소속 외근로자
비고

사업부문
성별
직 원 수
평 균근속연수
연간급여총 액
1인평균급여액
남
여
계

기간의 정함이없는 근로자
기간제근로자
합 계

전체
(단시간근로자)
전체
(단시간근로자)

국내
남
5,235
0
60
0
5,295
18.39
435,312
82
232
114
346
-

국내
여
254
0
2
0
256
13.22
28,398
111
-

합 계
5,489
0
62
0
5,551
18.15
463,711
84
-

주1) 직원수 - 정규직 : 등기임원(정일택 사장) 1명 제외 / 계약직 : 자문 및 고문 포함주2) 연간급여총액- 연간급여 총액은 임원의 보수(이사 및 감사위원회위원 보수) 제외
라. 육아지원제도 사용 현황

(기준일 :
2024년 12월 31일
)
(단위 : 명, %)

구분
당기(제22기)
전기(제21기)
전전기(제20기)

육아휴직 사용자수(남)
50
48
57

육아휴직 사용자수(여)
6
7
4

육아휴직 사용자수(전체)
56
55
61

육아휴직 사용률(남)
11.6%
3.6%
3.5%

육아휴직 사용률(여)
2.8%
4.7%
2.6%

육아휴직 사용률(전체)
14.5%
8.4%
6.2%

육아휴직 복귀 후12개월 이상 근속자(남)
49
47
40

육아휴직 복귀 후12개월 이상 근속자(여)
0
7
4

육아휴직 복귀 후12개월 이상 근속자(전체)
49
54
44

육아기 단축근무제 사용자 수
11
11
8

배우자 출산휴가 사용자 수
98
67
77

마. 유연근무제도 사용 현황

(기준일 :
2024년 12월 31일
)
(단위 : 명, %)

구분
당기(제22기)
전기(제21기)
전전기(제20기)

유연근무제 활용 여부
활용
활용
활용

시차출퇴근제 사용자 수
0
0
0

선택근무제 사용자 수
1,371
1,341
1,273

원격근무제(재택근무 포함) 사용자 수
0
0
0

바. 미등기임원 보수 현황

(기준일 :
2024년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

구 분
인원수
연간급여 총액
1인평균 급여액
비고

미등기임원
49
7,298
149
-

주1) 상기 인원수 및 급여총액은 연중 퇴임한 미등기임원 제외

2. 임원의 보수 등

<이사ㆍ감사 전체의 보수현황>

가. 주주총회 승인금액

(단위 : 백만원)

구 분
인원수
주주총회 승인금액
비고

등기임원
9
2,500
사내이사, 사외이사, 감사위원

나. 보수지급금액

1) 이사ㆍ감사 전체

(단위 : 백만원)

인원수
보수총액
1인당 평균보수액
비고

9
727
81
-

주1) 상기 인원수 및 보수총액은 연중 사임한 이사 및 감사 포함 주2) 보수총액은 소득세법 제 20조의 근로소득을 기준으로 기재하였고, 소득세법 제 21조 또는 제 22조에 따라 산정된 기타소득이나 퇴직소득이 있는 경우 이를 합산하여 기재함 주3) 당사는 정관 제30조에 의거, 이사의 퇴직금은 별도로 정하는 임원 퇴직금 지급규정에 따르며 주주총회에서는 이를 제외한 이사보수한도 금액을 결의함

2) 유형별

(단위 : 백만원)

구 분
인원수
보수총액
1인당평균보수액
비고

등기이사(사외이사, 감사위원회 위원 제외)
3
494
165
-

사외이사(감사위원회 위원 제외)
2
80
40
-

감사위원회 위원
4
154
38
-

감사
-
-
-
-

<보수지급금액 5억원 이상인 이사ㆍ감사의 개인별 보수현황>

가. 개인별 보수지급금액

(단위 : 백만원)

이름
직위
보수총액
보수총액에 포함되지 않는 보수

-
-
-
-

-
-
-
-

나. 산정기준 및 방법

(단위 : )

이름
보수의 종류
총액
산정기준 및 방법

-
근로소득
급여
-
-

상여
-
-

주식매수선택권 행사이익
-
-

기타 근로소득
-
-

퇴직소득
-
-

기타소득
-
-

<보수지급금액 5억원 이상 중 상위 5명의 개인별 보수현황>

가. 개인별 보수지급금액

(단위 : 백만원)

이름
직위
보수총액
보수총액에 포함되지 않는 보수

조만식
연구위원
901
-

문유식
前 기감
576
-

손용현
前 기감
559
-

천기상
前 기감
526
-

박수
前 기감
523
-

나. 산정기준 및 방법

(단위 : 백만원)

이름
보수의 종류
총액
산정기준 및 방법

조만식
근로소득
급여
204
- 직무, 직급(전무), 리더십, 전문성, 과거 성과 등을 고려한 임원연봉 Table 및 책정기준 등 내부기준에 의거하여 책정된 보수 지급- 연구위원 보수

상여
-
-

주식매수선택권 행사이익
-
-

기타 근로소득
272
- 단체협약에 따른 휴가비, 학자금, 퇴직소득 외 퇴직금 등

퇴직소득
424
- 정관 및 주주총회 승인을 받은 임원 퇴직금 규정에따름 (평균급여 × 근무기간 × 직급별 지급율)- 임원 근무기간 (총 9년 8개월)내 월 평균임금 19백만원에 각 직급별 체류기간 및 직급별 지급율을 곱한 금액인 626백만원 중 퇴직 소득 424만원 산출

기타소득
-
-

(단위 : 백만원)

이름
보수의 종류
총액
산정기준 및 방법

문유식
근로소득
급여
66
- 직급(기능(6급)), 근속, 호봉에 준하여 책정된 기본일당 및 통상일당에 따라 근로시간에 비례하여 급여 지급

상여
35
- 매월 말일 급여의 50% 지급- 설, 추석 상여금

주식매수선택권 행사이익
-
-

기타 근로소득
44
- 단체협약에 따른 휴가비, 연차수당, 교통보조금, 격려금 등 지급

퇴직소득
431
- 퇴직시점의 평균임금 10백만원에 근무기간(총 35년)을 곱하여 360백만원 산출 - 단체협약 및 취업규칙에 따른 퇴직우대금 71백만원 별도 지급

기타소득
-
-

(단위 : 백만원)

이름
보수의 종류
총액
산정기준 및 방법

손용현
근로소득
급여
61
- 직급(기감(6급)), 근속, 호봉에 준하여 책정된 기본일당 및 통상일당에 따라 근로시간에 비례하여 급여 지급

상여
34
- 매월 말일 급여의 50% 지급- 설, 추석 상여금

주식매수선택권 행사이익
-
-

기타 근로소득
20
- 단체협약에 따른 휴가비, 연차수당, 교통보조금, 격려금 등 지급

퇴직소득
445
- 퇴직시점의 평균임금 10백만원에 근무기간(총 37년)을 곱하여 375백만원 산출- 단체협약 및 취업규칙에 따른 퇴직우대금 70백만원 별도 지급

기타소득
-
-

(단위 : 백만원)

이름
보수의 종류
총액
산정기준 및 방법

천기상
근로소득
급여
65
- 직급(기감(5급)), 근속, 호봉에 준하여 책정된 기본일당 및 통상일당에 따라 근로시간에 비례하여 급여 지급

상여
35
- 매월 말일 급여의 50% 지급- 설, 추석 상여금

주식매수선택권 행사이익
-
-

기타 근로소득
49
- 단체협약에 따른 휴가비, 연차수당, 교통보조금, 격려금 등 지급

퇴직소득
377
- 퇴직시점의 평균임금 10백만원에 근무기간(총 30년)을 곱하여 306백만원 산출- 단체협약 및 취업규칙에 따른 퇴직우대금 70백만원 별도 지급

기타소득
-
-

(단위 : 백만원)

이름
보수의 종류
총액
산정기준 및 방법

박수
근로소득
급여
59
- 직급(기감(5급)), 근속, 호봉에 준하여 책정된 기본일당 및 통상일당에 따라 근로시간에 비례하여 급여 지급

상여
32
- 매월 말일 급여의 50% 지급- 설, 추석 상여금

주식매수선택권 행사이익
-
-

기타 근로소득
25
- 단체협약에 따른 휴가비, 연차수당, 교통보조금, 격려금 등 지급

퇴직소득
407
- 퇴직시점의 평균임금 9백만원에 근무기간(총 36년)을 곱하여 341백만원 산출- 단체협약 및 취업규칙에 따른 퇴직우대금 66백만원 별도 지급

기타소득
-
-

<주식매수선택권의 부여 및 행사현황>- 해당사항 없습니다.

VIII. 계열회사 등에 관한 사항

가. 계열회사 현황(요약)

(기준일 :
2024년 12월 31일
)
(단위 : 사)

기업집단의 명칭
계열회사의 수

상장
비상장
계

-
-
-
-

※상세 현황은 '상세표-2. 계열회사 현황(상세)' 참조

나. 타법인출자 현황(요약)

(기준일 :
2024년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

출자목적
출자회사수
총 출자금액

상장
비상장
계
기초장부가액
증가(감소)
기말장부가액

취득(처분)
평가손익

경영참여
-
11
11
470,877
248,674
164,120
883,671

일반투자
-
-
-
-
-
-
-

단순투자
-
-
-
-
-
-
-

계
-
11
11
470,877
248,674
164,120
883,671

※상세 현황은 '상세표-3. 타법인출자 현황(상세)' 참조

IX. 대주주 등과의 거래내용

당기말 현재 연결회사의 지배기업은 Xingwei Korea Co., Ltd. (지분율 45%)이며, 최상위지배회사는 Doublestar Group Co., Ltd., 중간지배회사는 Qingdao Xingtou Equity Investment Fund Centre 및 Qingdao Xingwei International Investment Co., Ltd., 기타 특수관계자는 Doublestar Group Co., Ltd.의 종속기업들 입니다.

구 분
당기말
전기말

기타 특수관계자
Doublestar International Trading,Qingdao Doublestar Tire Industrial,Qingdao Doublestar Material Procurement,Qingdao Star Monkey Tire,Qingdao Hailang Intelligent Equipment,Qingdao Xinghua Intelligent Equipment,Qingdao Hailang Precision Industry,Henan Iksda Recycled Resources,Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement
Doublestar International Trading,Qingdao Doublestar Tire Industrial,Qingdao Doublestar Material Procurement,Qingdao Star Monkey Tire,Qingdao Hailang Intelligent Equipment,Qingdao Xinghua Intelligent Equipment,Qingdao Hailang Precision Industry,Henan Iksda Recycled Resources,Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement

가. 대주주등에 대한 신용공여 등
1
)
특수관계자와의 채권, 채무 잔액은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위: 백만원)

특수관계자
특수관계자의 성격
채권
채무

외상매출금
미수금
외상매입금
미지급금

Qingdao Doublestar Tire Industrial
기타특수관계자
-
-
1,061
-

Qingdao Doublestar Material Procurement
"
-
-
1,137
-

Qingdao Star Monkey Tire
"
4
-
-
-

Qingdao Hailang Intelligent Equipment
"
-
-
-
710

Qingdao Xinghua Intelligent Equipment
"
-
-
-
535

Qingdao Hailang Precision Industry
"
-
-
-
371

Henan Iksda Recycled Resources
"
-
5
-
-

Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement
"
-
18
-
-

합 계

4
23
2,198
1,616

2)
차입금에 대해 특수관계자로부터 다음과 같이 지급보증을 제공받고 있습니다.

(외화단위 : 천, 원화단위 : 백만원)

지급보증 제공한 회사
지급보증 받은 회사
화폐단위
당기말
전기말

외화
원화
외화
원화

Doublestar Group Co., Ltd.
Kumho Tire China
CNY
100,000
20,127
50,000
9,042

Doublestar Group Co., Ltd.
Nanjing Kumho Tire
CNY
1,282,580
258,145
1,184,580
214,219

Doublestar Group Co., Ltd.
Kumho Tire Tianjin
CNY
890,000
179,130
1,076,000
194,584

Doublestar Group Co., Ltd.
Kumho Tire Changchun
CNY
770,000
154,978
610,000
110,312

합 계

3,042,580
612,380
2,920,580
528,157

나.
대주주 등과의 영업거래
1) 당기 중 특수관계자와의 매출, 매입 등 거래내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

특수관계자
특수관계자의 성격
매출

기타수익
(*1)

매입

기타비용
(*2)

Xingwei Korea
지배회사
-
-
-
313

DoubleStar International Trading
기타특수관계자
-
-
35,862
47

Qingdao Doublestar Tire Industrial
"
-
-
17,158
-

Qingdao Doublestar Material Procurement
"
-
-
7,606
-

Qingdao Star Monkey Tire
"
15,584
-
-
-

Qingdao Hailang Intelligent Equipment
"
-
-
-
2,597

Qingdao Xinghua Intelligent Equipment
"
-
-
-
2,485

Qingdao Hailang Precision Industry
"
-
-
-
1,178

Henan Iksda Recycled Resources
"
-
175
-
-

Qingdao DoubleStar Chemical Materials Procurement
"
-
223
-
-

합 계

15,584
398
60,626
6,620

(*1) 기타수익에는 원부자재 및 스크랩 매각거래를 포함하고 있습니다.

(*2)
기타비용에는 고정자산 매입거래를 포함하고 있습니다.

X. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

1. 공시내용 진행 및 변경사항

- 해당사항 없습니다.

2. 우발부채 등에 관한 사항

가. 중요한 소송사건 등

연결회사는 수 건의 소송이 진행 중에 있으며, 현재 피고로서 계류중인 사건의 소송가액은 국내 30,507백만원, 해외
7,089백만원입
니다.

국내 소송 중 통상임금 소송과 근로자지위 확인소송 관련하여 11,473백만원을 소송충당부채로 계상하고 있습니다. 2021년 1월 28일 근로자지위확인소송 8, 9차 1심 패소, 2021년 3월 11일 통상임금소송 8차 3심 패소(파기환송), 2021년 9월 30일 통상임금소송 3, 5, 6차 3심 일부 패소하였습니다. 근로자지위 확인소송 관련 위자료는 전기 중 16,188백만원을 지급하였습니다. 통상임금 상여소송은 2022년 11월 16일 대법원 파기환송심에서 일부 패소하였으나,2023년 2월 조속한 경영정상화를 위한 노사합의를 도출했습니다. 합의서 동의 재직자 대상으로 전기 중 14,199백만원을 지급하였으며 퇴직자 대상으로 전기 중 16,991백만원을 지급하였습니다.또한, 통상임금소송 8차 파기환송심 패소에 따라 23년 19백만원을 지급했고, 전기중 합의를 통해 328백만원을 지급하였습니다. 근로자지위확인소송을 통해 정규직이 된 전환자의 퇴직금 청구소송 2심에서 패소하여 23년 178백만원을 지급하였고, 전기에는 합의를 통해 34백만원을 지급하였습니다.

전기 중 통상임금 9차, 11차 판결에 따라 3,962백만원을 지급하였고 10차, 12차, 14차, 17차, 18차, 19차 화해권고 결정에 따른 합의금 1,852백만원을 지급하였습니다.

전기말에는 근지위 퇴직금 소송 관련하여 정규직 전환 사원의 퇴직금 승계를 완료하였고 이에 따라 소송충당부채 6,345백만원을 환입하였습니다. 당분기에 통상임금 상여소송 20차에 승소하여 9,039백만원을 환입하였습니다.상기 소송 관련하여 추가 소송의 제기 가능성이 존재하며, 이로 인하여 충당부채 금액에 변동이 발생할 수 있습니다. 당기말 현재 상기 소송의 전망은 예측할 수 없습니다.
나. 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황

(기준일 : 2025년 04월 10일)
(단위 : 매, 백만원)

제 출 처
매 수
금 액
비 고

은 행
-
-
-

금융기관(은행제외)
-
-
-

법 인
-
-
-

기타(개인)
-
-
-

다. 채무보증 현황

(기준일 : 2025년 04월 10일)

(단위 :
천USD)

법인
채권자
통화
기초
증감
기말
보증기간

시작일
만기일

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
우리은행
US$
29,733
0
29,733
2011-08-09
2027-07-06

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
우리은행
US$
15,437
0
15,437
2014-12-31
2027-07-06

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
우리은행
US$
5,664
0
5,664
2013-05-04
2027-07-06

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
VIETCOM
US$
50,000
0
50,000
2022-05-13
2027-05-13

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
VIETCOM
US$
15,402
-354
15,049
2023-02-14
2028-02-14

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
VIETINBANK
US$
22,320
-8,576
13,744
2023-08-30
2028-08-30

KumhoTire(Vietnam)Co.,Ltd.
TECHCOM
US$
406
919
1,325
2023-08-30
2028-08-30

계
US$
138,962
-8,011
130,952
-
-

라. 그 밖의 우발채무 등
그 밖의 우발부채 및 약정사항에 대해서는 'III. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표주석'및 '5. 재무제표 주석'을 참조하시기 바랍니다.

3. 제재 등과 관련된 사항

일자
제재기관
제재대상
제재내용
사유
근거법령
조치결과 및 대책

2025.02
광주지법
- 회사- 임직원(안전보건관리책임자)
벌금 각 2백만원
산업안전보건법 위반 24건 (안전난간 미설치 외)
산업안전보건법제38조 제1항 외 (안전조치)
- 벌금 납부 완료- 현장개선 및 시정조치 24건- 노동청 결과 보고 완료

4. 작성기준일 이후 발생한 주요사항 등 기타사항

가. 작성기준일 이후 발생한 주요 사항
- 해당사항 없습니다.
나. 합병등의 사후정보
- 해당사항 없습니다.
다. 녹색경영

1) 온실가스·에너지 관리업체 및 온실가스 할당대상업체 지정 고시에 관한 사항금호타이어(주)는 『저탄소 녹색성장 기본법』 제42조 제6항 및 동법 시행령 제29조 제3항에 따라 2011년부터 2014년까지 '관리업체'로 지정되었으나(지식경제부 고시 제2010-179호), 국가 배출권 거래제 시행으로 『온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률』 제9조 및 동법 시행령 제9조에 따라 2015년부터 2017년까지 제1차 계획기간, 2018년부터 2020년까지 제2차 계획기간, 2021년부터 2025년까지 제3차 계획기간 '할당대상업체'로 지정되었습니다.

2) 온실가스 배출량 및 에너지 사용량에 관한 사항

금호타이어(주) 이행년도 2023년도 온실가스 배출량에 대해 2024년 3월말 '온실가스 배출량 및 에너지 사용량 명세서'를 통해 정부에 제출하였고, 『온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률』 제25조 및 동법 시행령 제42조에 따라 2024년 5월말 정부로부터 배출량 인증(온실가스 배출량은 257,548 tCO2-eq*, 에너지 사용 량은 5,256TJ*)을 받았으며, 2024년 8월말 정부에 인증량만큼의 배출권을 제출하였으며, 이행년도 2024년 온실가스 배출 산정계획서를 2024년 10월말 정부에 제출하였고, 2025년 3월말까지 '온실가스 배출량 및 에너지 사용량 명세서'를 제출 예정입니다.

주1) 국내사업장 : 공장, 사무소, 연구소, 물류센터, 서비스센터, 지점, 복지관 및 기숙사 등

주2) tCO2-eq.(ton of CO2 equivalent): 6대 온실가스의 CO2 상당량

주3) TJ(Tera Joule): 10의 12승 Joule로 에너지의 SI 단위

3) 제3차 계획기간 할당에 관한 사항

금호타이어(주)는 「온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률」 제14조 및 동법 시행령 제17조에 따라, 2020년 12월 정부로부터 제3차 계획기간(2021년~2025년)의 배출권을 무상할당 받았으며, 무상할당 비율은 총할당배출권의 90% 입니다.

XI. 상세표

1. 연결대상 종속회사 현황(상세)

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(단위 : 백만원)

상호
설립일
주소
주요사업
최근사업연도말자산총액
지배관계 근거
주요종속회사 여부

Kumho Tire U.S.A.(Kumho Tire Georgia Holding,Kumho Tire Georgia 포함)
1975.10.20
133 Peachtree Street NE, Suite 2800,Atlanta, GA 30303, United States
타이어 제조및 판매
1,267,284
지분 50%초과보유
해당(자산총액이 지배회사자산총액의 10% 이상)

Kumho Tyre U.K.
1975.10.07
Suite 6 Hilton House, CorporationStreet,Rugby, CV21 2DN, UK
타이어 판매
65,701
지분 50%초과보유
해당사항 없음

Kumho Tire Europe
1976.12.01
Strahlenberger Str.110-112, 63067Offenbach, Germany
타이어 판매
354,408
지분 50%초과보유
해당(자산총액 750억 이상)

Kumho Tire Japan
1974.04.01
Kyobashi Yamamoto Bldg 2F 3-12-7,Kyobashi, Chou-Ku, Tokyo, Japan
타이어 판매
8,011
지분 50%초과보유
해당사항 없음

Kumho Tire Canada
1975.04.01
Unit B, 6430 Kennedy Rd. Mississauga,ON L5T 2Z5, Canada
타이어 판매
50,079
지분 50%초과보유
해당사항 없음

Kumho Tyre Australia
1987.11.26
1 Carnaby Street, Marsden Park,NSW 2765, Australia
타이어 판매
109,041
지분 50%초과보유
해당(자산총액 750억 이상)

Kumho Tire H.K.
2004.11.08
Units 04-05, 26/F, Railway Plaza,39 Chatham Road South,Tsim Sha Tsui, Hong Kong
중국ㆍ베트남법인지주회사
1,770,273
지분 50%초과보유
해당(자산총액이 지배회사자산총액의 10% 이상)

Nanjing Kumho Tire(*1)
1995.04.01
8 Chunyu Road Nanjing PukouEconomic Development Zone,Nanjing, Jiangsu, China
타이어 제조및 판매
620,522
지분 50%초과보유
해당(자산총액이 지배회사자산총액의 10% 이상)

Kumho Tire Tianjin(*1)
2006.07.01
NO. 333 Zhongnan, 2st. Teda,Tianjin, China
타이어 제조및 판매
589,197
지분 50%초과보유
해당(자산총액이 지배회사자산총액의 10% 이상)

Kumho Tire Changchun(*1)
2007.07.01
NO. 677 Jinhu Road, Changchun,China
타이어 제조및 판매
276,902
지분 50%초과보유
해당(자산총액 750억 이상)

Kumho Tire China(*2)
2006.04.01
2F,Tower G, No.2337, Gudai Road,Westlink, Minhang District, Shanghai,China
타이어 판매
171,735
지분 50%초과보유
해당(자산총액 750억 이상)

Kumho Tire Vietnam(*1)
2008.03.01
Gcn, My Phuoc3, Industrial Park,Ben Cat Dist., Binh Duong Province,Vietnam
타이어 제조및 판매
817,416
지분 50%초과보유
해당(자산총액이 지배회사자산총액의 10% 이상)

Kumho Tire France
2007.10.02
103 Quai du President Roosevelt,92130 Issy-les-Moulineaux
타이어 판매
189,164
지분 50%초과보유
해당(자산총액 750억 이상)

Kumho Tire Mexico
2015.07.06
Av.Paseo de la Reforma No.373, 7 PisoDespacho A Col. Cuauhtemoc,Deleg.Cuauhtemoc C.P.06500, CDMX, Mexico
타이어 판매
27,111
지분 50%초과보유
해당사항 없음

Kumho Tire Egypt(*3)
2023.08.23
5th Floor, Building No.80, Swiss PlazaBuilding, Street 250, Maadi, Cairo, Egypt
마케팅서비스
97
지분 50%초과보유
해당사항 없음

Kumho Tire Kazakhstan(*4)
2024.10.24
aven.Al-Farabi 5, block 2A, 4f, #401
타이어 판매
294
지분 50%초과보유
해당사항 없음

(*1) Kumho Tire H.K.이 지분을 보유하고 있습니다.

(*2) Kumho Tire H.K.과 Nanjing Kumho Tire가 각각 99.0%와 1.0%의 지분을 보유하고 있습니다.

(*3) Kumho Tire Egypt는 전기 중 신규 설립되었습니다. 지배기업과 Kumho Tyre Australia가 각각 99.0%와 1.0%의 지분을 보유하고 있습니다.

(*4) Kumho Tire Kazakhstan은 당기 중 신규 설립되었습니다.

2. 계열회사 현황(상세)

☞ 본문 위치로 이동

(기준일 :
2024년 12월 31일
)
(단위 : 사)

상장여부
회사수
기업명
법인등록번호

상장
-
-
-

-
-

비상장
-
-
-

-
-

3. 타법인출자 현황(상세)

☞ 본문 위치로 이동

(기준일 :
2024년 12월 31일
)
(단위 : 백만원, 주, %)

법인명
상장여부
최초취득일자
출자목적
최초취득금액
기초잔액
증가(감소)
기말잔액
최근사업연도재무현황

수량
지분율
장부가액
취득(처분)
평가손익
수량
지분율
장부가액
총자산
당기순손익

수량
금액

Kumho Tire U.S.A.
비상장
2003.07.01
종속회사
13,001
3,844,000
100
170,003
1,325,000
181,668
25,176
5,169,000
100
376,846
1,267,284
19,227

Kumho Tyre U.K.
비상장
2003.07.01
종속회사
94
20,000
100
-
-
-
-
20,000
100
-
65,701
1,732

Kumho Tire Europe
비상장
2003.07.01
종속회사
12,029
-
100
12,030
-
-
-
-
100
12,030
354,408
4,840

Kumho Tire Japan
비상장
2003.07.01
종속회사
425
40,012
100
-
-
-
-
40,012
100
-
8,011
348

Kumho Tire Canada
비상장
2003.07.01
종속회사
2,633
537
100
1,163
-
-
-
537
100
1,163
50,079
928

Kumho Tyre Australia
비상장
2003.07.01
종속회사
77
5,100,000
100
-
-
-
-
5,100,000
100
-
109,041
2,589

Kumho Tire France
비상장
2007.10.16
종속회사
628
67,000
100
604
-
-
-
67,000
100
604
189,164
3,333

Kumho Tire H.K.
비상장
2004.11.12
종속회사
294,975
1,373,946,457
100
286,296
46,000,000
66,714
138,944
1,419,946,457
100
491,953
1,770,273
-6,342

Kumho Tire Mexico
비상장
2015.07.06
종속회사
-
9,844,459
100
717
-
-
-
9,844,459
100
717
27,111
608

Kumho Tire Egypt
비상장
2023.08.23
종속회사
65
-
99
65
-
-
-
-
99
65
97
15

Kumho Tire Kazakhstan
비상장
2024.10.24
종속회사
293
-
100
-
-
293
-
-
100
293
294
14

합 계
-
-
470,877
-
248,674
164,120
-
-
883,671
3,841,463
27,292

【 전문가의 확인 】

1. 전문가의 확인

- 해당사항 없습니다.

2. 전문가와의 이해관계

- 해당사항 없습니다.