현대차증권 — 증권발행실적보고서 (20250307)
제출인: 현대차증권

증권발행실적보고서
6.0
현대차증권(주)

증권발행실적보고서

금융감독원장 귀하
2025년 03월 07일

회 사 명 :
현대차증권 주식회사

대 표 이 사 :
배 형 근

본 점 소 재 지 :
서울특별시 영등포구 국제금융로2길 28

(전 화) 02-3787-2114

(홈페이지) http://www.hmsec.com

작 성 책 임 자 :
(직 책) 재경사업부장 (성 명) 양 영 근

(전 화) 02-3787-2006

Ⅰ. 발행개요

1. 기업개요

상장구분
기업규모
업종구분

유가증권
대기업
금융업

2. 발행 개요

(단위 : 원)

구분
발행총액
비고

기타
162,048,193,160

주주배정 후 실권주
일반공모 유상증자

Ⅱ. 청약 및 배정에 관한 사항

1. 청약 및 납입일정

구분
청약개시일
청약종료일
납입기일

구주주 청약
(초과청약 포함)

2025년 02월 26일
2025년 02월 27일
2025년 03월 07일

우리사주조합
2025년 02월 26일
2025년 02월 26일
2025년 03월 07일

2. 인수기관별 인수금액

(단위 : 원)

인수기관
인수수량
인수금액
비 율(%)
비 고

NH투자증권(주)
2,794
15,031,720
0.01
대표주관회사

계
2,794
15,031,720
0.01
-

주1) '증권 인수업무 등에 관한 규정' 제9조 2항 5호에 따라 구주주 초과청약 배정 후 발생한 단수주를 대표주관회사인 NH투자증권(주)가 인수하였습니다.
주2) 비율은 총 유상증자 신주 수인 30,120,482주를 기준으로 합니다.

3. 청약 및 배정현황

(단위 : 원, 주, %)

구 분
최초 배정
청약 현황
최종 배정 현황

수량
비율
건수
수량
금액
비율
건수
수량
금액
비율

우리사주조합
3,012,048
10.0
1
3,012,048
16,204,818,240
9.7
1
3,012,048
16,204,818,240
10.0

신주인수권증서 청약
27,098,083
90.0
6,976
25,752,750
138,549,795,000
83.2
6,976
25,752,750
138,549,795,000
85.5

초과청약
-
-
5,517
2,193,902
11,803,192,760
7.1
5,035
1,352,890
7,278,548,200
4.5

단수주
10,351
0.0
-
-
-
-
1
2,794
15,031,720
0.0

계
30,120,482
100
12,494
30,958,700
166,557,806,000
100
12,013
30,120,482
162,048,193,160
100

4. 일반투자자 배정방식별 배정현황

구분
배정수량(주)
비중(%)
균등방식 유형

균등방식
-
-
-

비례방식
-
-
-

계
-
-
-

5. 기관투자자 의무보유확약기간별 배정현황

(단위 : 주, %)

확약기간
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합)
투자매매ㆍ중개업자
연기금,운용사(고유)은행,보험
기타
거래실적유
거래실적무

수량
비중
수량
비중
수량
비중
수량
비중
수량
비중
수량
비중
수량
비중

-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

미확약
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

Ⅲ. 유상증자 전후의 주요주주 지분변동

[청약참가에 따른 최대주주 및 특수관계인 주식소유현황]

(기준일 : 2025년 03월 06일)
(단위: 주, %)

성 명
관 계
주식의종류
소유주식수 및 지분율

증자 전
증자 후(예상)

주식수
지분율
주식수
지분율

현대자동차
최대주주
보통주
8,065,595
25.43
13,707,293
22.17

현대모비스
특수관계인
보통주
4,983,200
15.71
8,468,833
13.70

기아
특수관계인
보통주
1,438,449
4.54
2,444,610
3.95

배형근
특수관계인
보통주
11,130
0.03
19,877
0.03

합계
보통주
14,498,374
45.71
24,640,613
39.85

우선주
-
-
-
-

Ⅳ. 증권교부일 등

- 주권상장 및 유통 예정일 : 2025년 03월 19일(수)

Ⅴ. 공시 이행상황

1. 공고의 일자 및 방법

구 분
일 자
공고방법

최초 신주발행(신주배정기준일)의 공고

2024년 11월 27일

당사 인터넷 홈페이지(http://
www.hmsec.com)

정정 신주발행(신주배정기준일)의 공고
2024년 12월 24일

당사 인터넷 홈페이지(http://
www.hmsec.com
)

모집가액 확정의 공고
2025년 02월 26일

당사 인터넷 홈페이지(http://
www.hmsec.com)

구주주 청약 결과 안내
2025년 02월 28일

당사 인터넷 홈페이지(http://
www.hmsec.com)

2. 증권신고서가. 전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr나. 증권신고서 제출일 :

[증권신고서 제출 및 정정 연혁]

제출일자
문서명
비고

2024년 11월 27일
증권신고서(지분증권)
최초 제출

2024년 12월 24일
[기재정정]증권신고서(지분증권)

정정제출 요구에 따른
정정(
파란색
)

2025년 01월 09일
[기재정정]증권신고서(지분증권)

자진정정(
빨간색
)

2025년 01월 13일
[발행조건확정]증권신고서(지분증권)

1차 발행가액 확정(
초록색
)

2025년 02월 24일
[발행조건확정]증권신고서(지분증권)

최종 발행가액 확정(
보라색
)

3. 투자설명서
가. 전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr
나. 서면문서 :현대차증권(주) → 서울특별시 영등포구 국제금융로2길 28

NH투자증권(주) → 서울특별시 영등포구 여의대로 108

다. 투자설명서 제출일 :

[투자설명서 제출 및 정정 연혁]

제출일자
문서명
비고

2025년 01월 10일
투자설명서(지분증권)
최초 제출

2025년 01월 13일
[발행조건확정]투자설명서(지분증권)

1차 발행가액 확정
(
초록색
)

2025년 02월 24일
[발행조건확정]투자설명서(지분증권)

최종 발행가액 확정(
보라색
)

Ⅵ. 조달된 자금의 사용내역

1. 자금조달 내용

(단위 : 원, 주)

구분
주식구분
신고서상발행예정총액
실제 조달금액
비고

발행가액
수 량
발행총액

모집
보통주
162,048,193,160
5,380
30,120,482
162,048,193,160
-

계
162,048,193,160
5,380
30,120,482
162,048,193,160
-

매출
-
-
-
-
-
-

계
-
-
-
-
-

총 계
162,048,193,160
5,380
30,120,482
162,048,193,160
-

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용목적
당사는 금번 유상증자를 통해 공모한 자금 총 162,048백만원 중 100,000백만원은 시설자금, 62,048백만원은 기타자금으로 사용될 예정입니다.

(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계

100,000,000,000
-
-
-
-
62,048,193,160
162,048,193,160

주1) 상기 금액은 최종 발행가액을 기준으로 산정한 금액입니다.주2) 발행제비용은 당사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

나. 자금의 세부 사용 내역
당사는 금번 유상증자를 통해 조달할 예정인 공모자금을 아래와 같이 시설자금, 기타자금으로 사용할 예정이며, 하기 우선순위에 따라 자금을 집행할 계획입니다. 다만, 하기 계획은 향후 경영환경 등을 고려하여 투자금액/시점 등이 변경될 가능성이 있음을 투자자께서는 인지하여 주시기 바랍니다.

[금번 유상증자 자금 사용내역 우선순위]

(단위 : 백만원)

구 분
목 적
자금 사용 시기
금 액
우선순위

시설자금
차세대 시스템 구축

2025년 1분기 ~
2027년 1분기

100,000
1순위

기타자금
RCPS 상환
2025년 2분기
62,048
2순위

총 계
162,048
-

주) 시설자금의 경우 시장 동향과 경영환경 변화에 따라 집행시기 및 실제 집행금액은 변경될 수 있습니다.

(1) 시설자금 - 차세대 시스템 구축

① 차세대 시스템 구축 배경

최근 금융투자업계는 디지털 혁명으로 일대 전환점을 맞이하고 있습니다. 미국, 유럽 등 선진 금융시장에서도 소위 '핀테크'로 불리는 금융서비스를 제공하는 스타트업들이 등장하며 리테일 금융 시장이 재편되고 있으며 전통적인 글로벌 주요 금융사들 역시 IT 인프라 및 인력에 대규모 투자를 집행하고 있습니다.국내 증권업계 역시 MTS 시스템 고도화, 데이터센터 구축 등 IT 인프라 마련을 위해 활발한 투자를 지속하고 있는 추세입니다. 이러한 기조 속에서 국내 주요 증권사들의 전산운영비는 지속적으로 증가하고 있습니다. 자본총계 기준 상위 10개사의 경우 2023년 평균 전년대비 12.7% 증가한 571억원의 전산운영비를 지출하였으며, 2024년 3분기 역시 전년대비 13.2% 증가한 471억원을 기록하였습니다. 당사의 전산운영비는 2023년 및 2024년 3분기 각각 76억원(전년대비 5.4% 증가) , 59억원(전년 대비 5.5% 증가)으로 증가추세를 보이고 있지만 절대적인 수치상 상위 10개사 평균 대비 열위한 상황에 놓여있습니다.

[국내 주요 증권사별 전산운영비 추이]

(단위: 백만원)

회사명
2024년 3분기
2023년 3분기
2023년
2022년
2021년

미래에셋증권
92,097
77,835
104,518
93,716
76,536

한국투자증권
40,666
39,217
52,345
48,516
37,383

NH투자증권
33,284
28,158
37,472
37,749
35,122

삼성증권
83,279
75,412
103,773
95,395
89,070

KB증권
52,612
46,480
63,342
51,107
24,437

메리츠증권
10,823
10,030
13,814
12,611
10,867

하나증권
23,435
19,449
26,901
21,767
17,742

신한투자증권
40,294
35,937
54,924
44,871
31,148

현대차증권
5,889
5,583
7,646
7,257
5,990

출처: 금융감독원 전자공시시스템

수탁수수료는 2024년 반기 기준 국내 증권사 수수료수익의 49.7%, 당사 수수료수익의 40.4%를 차지하며, 증권사 수익에 있어 여전히 중요한 부분을 차지하고 있습니다. 최근 국내 MTS 시장은 업계 전반적인 수수료율 저하로 인해 더 이상 수수료율을 통한 경쟁이 제한적인 상황에 이르렀으며, 대형증권사들뿐 아니라 중소형증권사들 역시 점유율 확보를 위해 AI 기반의 로보어드바이저리 서비스 개발, 토큰증권(STO) 서비스 출시 등 MTS 고도화를 위한 노력을 지속하고 있습니다.

[최근 국내 증권사별 MTS 고도화 사례]

회사명
내용

KB증권
AI기반 대화형 투자정보 서비스 'Stock AI' 서비스 출시(2024년 3월)

NH투자증권

AI 기반 GPT 뉴스레터 출시(2024년 9월),
생성형 AI 차트분석 서비스 '차분이' 출시(2024년 9월)

미래에셋증권

개인연금 AI 로보어드바이저 서비스 출시(2024년 11월),
개인연금 AI 로보어드바이저 서비스 출시(2024년 8월)

한국투자증권
MTS 내 연금 세액공제 절세 서비스 출시(2024년 12월)

한화투자증권
'스마트엠(대표 MTS)', '스텝스(초보자용 MTS)' 통합 절차 진행,토큰증권 서비스 개발 TF 팀 운영(이상 2024년)

IBK투자증권
대화형 투자정보 서비스 'AI 투자챗봇' 서비스 출시(2024년 9월)

출처: 언론보도 종합(2024.12.17 검색 기준)

한편, 금융위원회는 2024년 8월 13일 금융회사의 경쟁력 제고 목적으로 「금융분야 망분리 개선 로드맵」을 발표하였고, 이를 지원하기 위해 2024년 10월 28일 「전자금융감독규정」일부개정 고시안을 공고했습니다.

[금융분야 망분리 개선 로드맵 주요사항]

구분
내용

금융회사 생성형 AI 활용 허용
규제 샌드박스 도입을 통한 클라우드 기반의 생성형 AI 사용 허용

클라우드 기반 응용 프로그램(SaaS)이용범위 확대
SaaS 이용 허용 범위를 보안관리, 고객관리(CRM) 등의 업무로 확장

금융회사 연구·개발 환경 개선
「전자금융감독규정」 개정을 통해 연구 ·개발 결과물의 편리한 이관을 위해 물리적 제한을 완화하고 혁신 금융상품 개발 환경 제공

출처: 금융위원회(2024년 8월 13일)

또한, 금융위원회는 2024년 12월 12일 「금융권 AI 협의회」를 개최하여 금융회사 대한 적극적인 AI 활용 지원 방안을 발표하기도 했습니다. 이처럼 금융회사의 IT 기술 사용에 대한 금융당국의 규제 완화 기조로 인해 향후 증권사를 포함한 금융업계내 기술 개발 경쟁이 심화될 것으로 예상됩니다.

이에
당사는 금번 유상증자로 조달하는 금액 중 약 1,000억원을 차세대 시스템 구축을 위한 시설자금으로 사용할 계획입니다.
당사의 시스템 인프라는 2007년 구축 이후 17년차 운영 중으로 최근 디지털 전환 시대에 맞춰 미래 성장 동력 확보를 위해 전반적인 차세대 시스템 구축이 필요합니다. 이에 당사는 '보다 나은 내일의 가치를 위한 안정적인 디지털 기반 구성'이라는 VISION 달성을 위해 차세대 시스템 구축 프로젝트를 추진 중입니다. 본 프로젝트는 미래 금융 환경 변화에 선제적으로 대응하고, 지속가능한 성장 동력을 확보하기 위한 핵심 과제로서, 디지털 전환을 가속화하고 효율적인 사용자 및 시스템 환경을 조성하는 것을 목표로 하고 있습니다. 또한 당사는 최근 IB 부문 수익 의존도가 증가한 가운데 최근 PF 시장 부진에 따라 수익성이 높은 변동성을 기록한 바 있습니다. 금번 시스템 개발을 통해 위탁매매 / 금융상품 / 퇴직연금 등 타 사업부문에 대한 경쟁력을 강화 및 수익 기반을 다각화하여 향후 미래 성장 동력을 확보하고 안정적인 수익성을 영위하고자 합니다.금번 유상증자를 통해 조달된 자금 중 약 1,000억원이 해당 프로젝트에 투입될 예정이며, 이는 단순한 시스템 업그레이드가 아닌 업무효율성과 고객만족도 제고라는 전략적 목표를 달성하기 위한 핵심 투자입니다. 상기 프로젝트를 통해 리테일, 자산관리(WM), IB, 홀세일 등 각 사업 부문에서 균형 잡힌 성장을 목표로 사업 확장 및 전사적 성장 기반을 마련할 계획입니다.

② 차세대 시스템 기대효과
최근 증권업계는 디지털 기술을 활용한 혁신이 기업 경쟁력을 좌우하는 핵심 요소로 부상하고 있습니다. 이에 증권사는 개인 투자자들에게 더욱 빠르고 직관적인 서비스와 고객 맞춤형 투자 솔루션을 제공하는 것이 필수적입니다. 증권업계 뿐만 아니라 전 산업군에서 디지털화가 가속화되고 있는 상황에서 당사는 이러한 추세를 선도적으로 반영한 시스템 구축을 통해 전통적인 금융 사업의 한계를 극복하고 새로운 수익 모델을 창출하기 위한 신성장 동력 확보를 최우선 과제로 설정하고 있습니다.구체적으로는 해당 프로젝트를 통해, 시스템 인프라 측면에서는 기존 시스템 상 분리된 데이터 체계와 복잡한 프로세스를 업무 기준으로 통합하여 체계화된 업무 프로세스 아래 업무처리 속도를 개선시켜 운영 효율성을 제고하고자 합니다. 또한, 제고될 운영 효율성 기반으로 자산관리(WM) 부문의 VIP 고객 관리를 강화할 것이며, 디지털 환경에 익숙한 개인투자자의 당사 플랫폼에 대한 접근성을 강화하고자 디지털 브랜치와 MTS 고도화를 실현하여 디지털 경쟁력을 강화하고자 합니다. 차세대 시스템 구축으로 인한 기대효과는 아래와 같습니다.

[차세대 시스템 구축 기대효과]

구분
사업 현황(As-IS)
전략 방향(To-Be)
관련 세부프로젝트명

시스템 인프라

*
시스템 인프라 노후에 따른 데이터 활용 기반 부족

- 데이터 분석 프로세스 복잡 및 시간 과다 소요

- 시스템간 연계 어려움으로 상품 교체 등 고객 불편 누적

- 테스트 시스템 미비로 오픈 후 에러 빈도 증대

*
차세대시스템 구축 추진

- 업무 기준 통합 구성 및 체계화

- 연금/신탁 등 부문별, 상품별 업무처리 용이

- 미래 비즈니스 대응 기반 구성

(PMO, 주사업 사업관리 외) 전부해당

위탁매매 / 금융상품

[위탁매매]* 주식매매 M/S 0.4% 수준으로 업계 하위권
- 높은 수수료율 (19.8bp), 해외주식 통합증거금 불가 등- MTS 월 활성 이용자수 11.3만명 (’23.12월) / Peer그룹 16.0만명
* MTS 內 AI 기술, 맞춤형 개인화 서비스 부족 등 편의성 저하

[위탁매매]*Digital Active Branch로 전환 - 디지털PB센터, 데이터 기반 디지털 마케팅 강화
* MTS 개선을 통한 M/S 확대
- MTS Innovation- MTS·마이데이터 원앱 통합

단말 시스템 재구축원장 시스템 재구축통합 인터페이스 체계 구축IT인프라 고도화아키텍처(SW,DA,채널,TA 등)하드웨어대응 개발실시간 데이터 허브(DW) 구축전사 정보보호체계 구축

[자산관리 (WM)]* 고객접점, 상품 등 경쟁사 대비 열세
- 국내 지점수 15개 (Peer그룹 평균 24개)- 계열운용사 부재에 따른 비즈니스 확장 한계

[자산관리 (WM)]

*VIP 고객 관리 강화
- 프리미어PB센터 역량 강화, 추가 신설 등 초우량고객 집중 관리

단말 시스템 재구축원장 시스템 재구축대응 개발실시간 데이터 허브(DW) 구축전사 정보보호체계 구축

[법인]* 국내 사업 위주 기본적인 업무만 영위 중
- 외환 (F/X) 운용, ETN 발행, 파생자체헤지 등 未영위

[법인]

*다양한 상품, 서비스 도입 통한 추가 수익원 확보 추진
- 주문 인프라 개선- 주식 대차중개서비스 시행- 탄소배출권 장내거래 개시- 고속매매서비스 구축을 통해 패시브 차익거래 확대

단말 시스템 재구축원장 시스템 재구축통합 인터페이스 체계 구축IT인프라 고도화아키텍처(SW,DA,채널,TA 등)하드웨어대응 개발실시간 데이터 허브(DW) 구축전사 정보보호체계 구축

퇴직연금

* 퇴직연금 적립금 중 DC/IRP 비중 低 - 적립금 비중 DB 89%, DC 2%, IRP 9% (’23년말) * 미래에셋 DB 29%, DC 38%, IRP 33% - 퇴직연금이 개인연금 IRP로 이어지지 않고 이탈률이 높음

* DC/IRP 적립금 확대
- DC 온라인 가입시스템 구축 - 리테일/연금 협업체계 마련

-

로보어드바이저 도입 검토
-
DC ETF 매매시스템 고도화

단말 시스템 재구축원장 시스템 재구축회계 시스템 재구축퇴직연금 시스템 재구축신탁 시스템 재구축

본 유상증자를 통해 조달된 시설자금의 약 4%는 프로젝트 관리(PMO)에, 약 76%는 프로젝트 추진을 위한 시스템 구축 비용에, 나머지 약 20%는 시스템 인프라 구축, 소프트웨어 구매, 대응개발에 배정될 예정입니다.금번 유상증자를 통해 확보된 자금은 다음과 같은 세부 계획에 따라 투명하고 효과적으로 활용될 것입니다.(단, 시장 동향과 경영환경 변화에 따라 집행시기 및 실제 집행금액은 변경될 수 있습니다)

[차세대 시스템 구축 관련 예상 타임라인]

예상 타임라인.jpg
예상 타임라인

출처 : 당사 제시

[시설자금 세부 사용계획]

(단위 : 백만원)

구 분
2025년
2026년
2027년

1분기
3분기
2분기
1분기

차세대 시스템 구축
① 프로젝트 관리(PMO, 4%)② 차세대 시스템 및 아키텍쳐 구축 (76%) - 통합단말 재구축 - 통합원장시스템 재구축 - 퇴직연금시스템 재구축 - 회계시스템 재구축 - 신탁시스템 재구축 - 실시간 데이터 허브 구축 - 분석 데이터 허브 고도화 - 전사 데이터 관리체계 구축 - 전사 정보보호체계 구축 - 통합 개발환경 재구축 - 통합 인터페이스 체계 구축③ IT인프라 고도화 및 대응개발 (20%)
20,000
10,000
30,000
40,000

소 계
20,000
10,000
30,000
40,000

출처 : 당사 제시

당사는 총 1,000억원을 투자해 차세대 시스템 구축 프로젝트를 추진하고자 하며, 디지털 전환과 효율적인 업무 환경 발전을 통한 경쟁력 강화를 목표로 하고 있습니다. 이 프로젝트는 당사의 전반적인 경영 환경과 서비스 품질을 한 단계 업그레이드하여 미래 성장 기반을 확립하고자 합니다.

③ 차세대 시스템 상세 세부 항목별 사용계획 및 비용 산출 내역
당사의 차세대 시스템 구축 프로젝트는 총 1,000억원 규모로, 세부 항목별 비용 산출 근거를 바탕으로 철저하게 산정되었습니다. 이번 프로젝트는 단순한 시스템 개선이 아니라 디지털 혁신과 업무 효율화를 통해 경영 경쟁력 강화를 실현하는 전략적 투자입니다. 비용 산출은 투입 인력 및 기간을 기준으로 한 M/M(Man/Month) 단위 비용과 솔루션 도입, 인프라 구축비 등을 명확하게 반영해 산정되었습니다.프로젝트 관리 부문은 체계적인 사업 운영과 리스크 관리를 목표로 합니다. 프로젝트 관리(PMO)에는 총 27.5억원이 투입되며, 이는 IT PMO와 BIZ PMO 운영을 통해 사업의 일정과 품질을 관리하는 비용으로 25,000천원 × 110 M/M을 기준으로 산정했습니다. 또한 주사업자 사업 관리에는 33.1억원이 배정되었으며, 프로젝트의 기획부터 실행까지 단계별 운영을 체계화하기 위해 18,000천원 × 184 M/M을 적용했습니다.핵심 시스템 재구축 항목에서는 차세대 시스템의 중심축인 원장 시스템 재구축에 325.1억원이 투입됩니다. 이는 사용자 관점의 업무 시스템 단일화 및 데이터 통합 기반을 구축하는 프로젝트로, 18,000천원 × 1,806 M/M을 기준으로 산정된 대규모 프로젝트입니다. 단말 시스템 재구축에는 22.2억원이 투입되며, 업무 환경 개선과 효율성 강화를 위한 비용이 포함되었습니다. 또한 회계 시스템 재구축은 회계 업무의 고도화를 목표로 하며, 18,000천원 × 138 M/M을 기준으로 총 24.8억원이 산정되었습니다.데이터 기반 경영 체계 구축을 위해 전사 데이터 관리 체계 구축에는 13.2억원이 배정되었으며, 데이터 관리 솔루션 도입과 인프라 구축 비용이 반영되었습니다. 실시간 데이터 활용 강화를 위한 실시간 데이터 허브(DW) 구축에는 15.8억원이 투입되었으며, 이를 통해 신속한 의사결정 지원 기반을 마련할 계획입니다. 또한 개발/운영 환경 재구축에는 43.4억원이 투입되며, 애플리케이션 프레임워크 개선과 품질 관리 프로세스를 도입하기 위한 비용이 포함되었습니다. 또한, 전사적 보안 체계 강화를 위한 전사 정보보호 체계 구축에는 23.5억원이 투입됩니다. 이는 내부 데이터 보호와 외부 위협 대응을 위해 정보보호 인프라를 고도화하는 항목으로, 금융 시스템의 신뢰성과 안전성을 높이는 중요한 투자입니다.시스템 통합과 인프라 고도화를 위해 통합 인터페이스 체계 구축에는 39.2억원이 배정되었으며, 내외부 시스템의 표준화된 데이터 흐름과 일관성을 확보할 예정입니다. IT 인프라 고도화는 기존 인프라의 노후화를 개선하고 시스템 확장성을 확보하기 위해 23.8억원이 투입됩니다. 여기에 하드웨어 도입 비용으로 76.5억원이 산정되어 시스템 운영의 안정성과 성능을 뒷받침할 예정입니다.고객 서비스 개선과 시스템 대응력 강화를 위해 대응 개발에는 50.0억원이 배정되었습니다. 이는 원장 시스템 재구축에 따른 HTS, MTS, 홈페이지 등 고객 매체에 대한 대응 개발 비용입니다. 퇴직연금 시스템 재구축에는 83.3억원이 투입되며, 원장 시스템과 연계한 퇴직연금 업무 효율성 강화를 목표로 하고 있습니다. 또한 신탁 시스템 재구축에는 30.9억원이 배정되었으며, 신탁 업무 개선과 확장을 위한 비용이 포함되었습니다.아키텍처 고도화 부문에서는 노후화된 시스템 구조를 개선하고 최신 기술 기반으로 재설계하는 아키텍처(SW, DA, 채널, TA 등) 고도화에 77.0억원이 투입됩니다. 이는 18,000천원 × 428 M/M을 기준으로 산정되었으며, 확장성과 성능을 최적화하여 시스템 경쟁력을 강화할 계획입니다.본 프로젝트는 명확한 비용 산출 근거와 투명한 집행 계획을 바탕으로 디지털 혁신, 경영 효율화, 기업 가치 제고를 실현하기 위한 전략적 투자입니다. 이번 프로젝트를 통해 당사는 데이터 기반 경영 체계를 강화하고, 고객 맞춤형 서비스 제공과 시스템 운영 효율화를 실현할 것입니다. 특히 원장 시스템 재구축과 정보보호 체계 강화는 금융 시장 변화에 신속히 대응할 수 있는 경쟁력을 갖추는 기반이 될 것입니다. 당사는 이를 통해 미래 성장 기반을 확립하고, 장기적으로 주주 가치 극대화에 기여하고자 합니다.

[시설자금 세부 항목별 사용계획]

(단위 : 억원)

구분
추진안
세부 내용

차세대 시스템 구축
프로젝트 관리 (PMO)
27.5
사업관리 용역비 (IT PMO, BIZ PMO)

주사업자 사업 관리(PM, PL 등)
33.1
주사업자 프로젝트 계획, 전략, 수행 등 사업 전반에 대한 관리 영역

단말 시스템 재구축
22.2
업무 생산성 향상을 위한 업무 단말 통합

원장 시스템 재구축
325.1
사용자 관점의 단일화된 업무시스템 통합 기반 구축

회계 시스템 재구축
24.8
회계 업무의 원장 내 통합과 기능 고도화

전사 데이터 관리 체계 구축
13.2
메타시스템 기반의 전사 데이터 관리체계 수립

개발/운영 환경 재구축
43.4
어플리케이션 프레임워크, 품질관리 프로세스 개선 등 최신 개발/운영 환경 구축

통합 인터페이스 체계 구축
39.2
내외부 인터페이스 표준화 및 일원화된 관리를 위한 통합 인터페이스 체계 구축

IT인프라 고도화
23.8
노후장비 개선과 IPO를 대비한 유연한 전략이 반영된 인프라의 최신화 구성

아키텍처(SW,DA,채널,TA 등)
77.0

하드웨어
76.5

대응 개발
50.0
변경된 원장 시스템으로 인해 영향을 받는 고객 매체에 대한 대응개발(HTS, MTS, 홈페이지 등)

퇴직연금 시스템 재구축
83.3
퇴직연금 업무의 원장내 통합과 퇴직연금 연계기능 강화를 위한 시스템 재구축

신탁 시스템 재구축
30.9
노후화된 신탁시스템 개선 및 신탁업무 범위 확대를 위한 시스템 재구축

실시간 데이터 허브(DW) 구축
15.8
영업 및 경영지원 데이터 활용성 제고를 위한 전사 데이터 허브 구성

전사 정보보호체계 구축
23.5
정보보호체계 강화를 위한 정보보호포탈 구축

합계 (VAT 별도)
909.3
-

합계 (VAT 포함)
1,000.0
-

출처 : 당사 제시주1) PM(Project Manager) : 프로젝트 전반적인 관리와 책임을 맡는 총괄 리더주2) PL(Project Leader) : 특정 업무 영역(모듈 또는 단계)의 리더로, 팀을 이끌며 실무를 조율하는 역할주3) SW(SoftWare) : 차세대 시스템 구축 프로젝트에서 설계, 개발, 테스트, 배포, 운영까지 포함하는 전체 소프트웨어 시스템주4) DA(Data Architect) : 데이터 구조 설계 및 관리 전략을 수립하는 데이터 전반에 대한 영역주5) TA(Technical Architect) : 기술적 아키텍처를 설계하고, 시스템 전반의 기술 기반을 설정하는 영역

[
시설자금 세부
항목별 비용 산출내역]

(단위 : 억원)

구분
추진비용(억원)
산출 내역

프로젝트 관리 (PMO)
27.5
25,000천원 * M/M(110)

주사업자 사업 관리(PM, PL 등)
33.1
18,000천원 * M/M(184)

단말 시스템 재구축
22.2
단말기 비용(인건비 포함)

원장 시스템 재구축
325.1
18,000천원 * M/M(1,806)

회계 시스템 재구축
24.8
18,000천원 * M/M(138)

전사 데이터 관리 체계 구축
13.2
솔루션, 인프라 비용(인건비 포함)

개발/운영 환경 재구축
43.4
솔루션, 인프라, 단말기 등 비용(인건비 포함)

통합 인터페이스 체계 구축
39.2
솔루션, 인프라, 단말기 등 비용(인건비 포함)

IT인프라 고도화
23.8
솔루션, 인프라, 단말기 등 비용(인건비 포함)

아키텍처(SW,DA,채널,TA 등)
77.0
18,000천원 * M/M(428)

하드웨어
76.5
하드웨어 구매 비용

대응 개발
50.0
추가 대응 비용 일괄

퇴직연금 시스템 재구축
83.3
솔루션, 인프라 비용(인건비 포함)

신탁 시스템 재구축
30.9
솔루션, 인프라 비용(인건비 포함)

실시간 데이터 허브(DW) 구축
15.8
솔루션, 인프라, 단말기 등 비용(인건비 포함)

전사 정보보호체계 구축
23.5
솔루션, 인프라 비용(인건비 포함)

합계 (VAT 별도)
909.3
-

합계 (VAT 포함)
1,000.0
-

출처 : 당사 제시주1) 산출 내역 산식 = 인건비 * M/M주2) M/M은 개발기간 * 투입 인원

④ 차세대 시스템 자산 인식 여부
또한, 당사는 차세대 시스템 개발 프로젝트와 관련하여 국제회계기준(IFRS) 제1016호(유형자산) 및 제1038호(무형자산)에 따라 자산을 적절히 인식하고 계상할 예정입니다. 해당 기준에 따르면 유형자산이란 재화나 용역의 생산이나 제공, 타인에 대한 임대 또는 관리활동에 사용할 목적으로 보유하는 물리적 형태가 있는 자산으로서 한 회계기간을 초과하여 사용할 것이 예상되는 자산을 의미합니다. 무형자산이란 물리적 실체는 없으나 식별할 수 있는 비화폐성 자산이면서 한 회계기간을 초과하여 사용할 것이 예상되는 자산을 의미합니다.

차세대 원장 개발 시스템 프로젝트는 당사가 의도한 목적에 따라 사용하기 위해 개발 기간이 소요되는 자산으로, 프로젝트 진행 중 발생하는 계약금이나 중도금 등은 ‘건설중인 자산’ 계정으로 계상됩니다. 이후 검수 및 완료 보고를 거쳐 대금 지급이 완료되고 시스템이 실제 사용 가능한 상태에 이르면, 자산의 실질적인 성격에 따라 '기구비품', '시설장치', '소프트웨어' 등의 유·무형자산 계정으로 대체될 예정입니다. 지출 유형별 회계 계정을 살펴 보면, 무형자산 및 소프트웨어 계정에는 프로젝트에 직접 투입되는 용역비, 소프트웨어 라이센스 구입비, 시스템 소프트웨어 개발비용 등이 계상될 예정입니다. 시설장치 계정에는 시스템 설치에 필요한 포설공사, 케이블공사, 전기공사, 레이아웃 공사 등 물리적 설치 비용 등이 계상될 예정입니다. 기구비품 계정에는 케이블, 장비, 장치 및 그 외 시스템 구축에 필요한 비품 비용 등이 계상될 예정입니다.

이러한 회계처리는 국제회계기준(IFRS)의 제1016호(유형자산) 및 제1038호(무형자산)에 의거한 것으로, 프로젝트에 투입된 직접적인 원가와 개발비용을 정확히 자산화하는 절차입니다. 이를 통해 차세대 시스템 개발 프로젝트에 대한 비용이 자산 가치로 명확히 반영될 것이며, 당사의 총 자산 증가와 장기적 수익성 확보에 기여할 것입니다. 결과적으로, 차세대 시스템 개발은 단순 비용이 아닌 전략적 자산 투자로 인식되며, 시스템 구축 및 가동을 통해 내부 운영 효율화, 고객 서비스 개선, 리스크 관리 강화 등 경영 경쟁력 향상에 기여할 것으로 기대됩니다. 또한, 회계적으로 자산화된 개발 비용은 당사의 재무 건전성을 높이고 기업가치 제고에 긍정적인 영향을 미칠 것이라 판단합니다.

본 차세대 시스템 구축 프로젝트는 당사가 고객 중심의 디지털 금융 선도기업으로 자리매김하기 위한 필수적이고 전략적인 투자로, 금번 유상증자를 통해 달성될 비전과 목표를 명확히 하고자 합니다.

(2) 기타자금 - RCPS 상환
당사는 금번 유상증자로 조달하는 금액 중 약
620
억원을 당사가 기발행한 상환전환우선주(RCPS) 상환 자금으로 사용할 계획입니다. 당사는 2019년 회사의 경영상 목적을 위해 1,036억원 규모의 RCPS 9,418,179주를 주당 11,000원에 발행하였습니다. RCPS는 채권과 같이 만기 때 투자금 상환을 요청할 수 있는 상환권과 우선주를 보통주로 전환할 수 있는 전환권을 동시에 갖는 주식입니다. 2021년 일부 투자자의 전환권 행사가 있었으며, 그 결과 증권신고서 제출일 현재 잔액은 약 775억원(7,042,728주) 입니다. 당사는 금번 유상증자 조달을 통해 자본금 감소에 선제 대응하며, 영업력 지속 및 확대를 목표하고 있습니다. 당사의 상세 RCPS 발행 현황은 아래와 같습니다.

[RCPS 발행 현황]

(단위 : 원)

발행일자
2019년 11월 01일

주당 발행가액(액면가액)
11,000
5,000

발행총액(발행주식수)
103,599,969,000
9,418,179

현재 잔액(현재 주식수)
77,470,008,000
7,042,728

주식의내용
존속기간(우선주권리의 유효기간)
-

이익배당에 관한 사항
누적적, 비참가적 우선주

잔여재산분배에 관한 사항
-

상환에관한 사항
상환권자
발행인

상환조건
발행회사는 본건주식의 발행일로부터 30년 이내의 범위에서, 본건 주식의 발행일로부터 5.5년째 되는 날 (당일 포함) 및 발행일로부터 6년째 및 그로부터 매 1년이 되는 날에 본건 주식의 전부 또는 일부를 상환할 권리가 있다.

상환방법
상환권의 행사는 투자자에 대하여 상환하고자 하는 상환가능일의 60일 전부터 30일 전까지의 기간 동안 주주의 성명, 대상주식의 종류와 수, 상환가능일 중 상환하고자 하는 날짜를 기재하여 상환의 서면 통지(이하 "상환통지서")로써 한다. 단, 회사가 투자자에게 상환통지서를 발송하였으나 소재불명 등으로 반송된 때에는 회사 정관에서 정한 공고방법에 따른 상환의 공고로써 그 공고일에 투자자에 대한 본 목에 따른 상환통지가 도달된 것으로 본다.

상환기간
2025년 05월 01일 ~ 2049년 11월 01일

주당 상환가액
11,000

1년 이내상환 예정인 경우
Y

전환에관한 사항
전환권자
주주

전환조건(전환비율 변동여부 포함)
투자자는 본건 주식의 발행일로부터 1년이 경과한 날(당일 포함)로부터 10년이 경과한 날(당일 포함)까지 전환을 청구할 수 있으며, 최초의 전환비율은 1:1임 (전환비율 변동여부는 기타 투자판단에 참고할 사항 참고)

발행이후 전환권행사내역
Y

전환청구기간
2020년 11월 01일 ~ 2030년 11월 01일

전환으로 발행할주식의 종류
현대차증권(주) 기명식 보통주

전환으로발행할 주식수
9,418,179

의결권에 관한 사항
본건 주식은 의결권이 없음

기타 투자 판단에 참고할 사항(주주간 약정 및 재무약정 사항 등)
주1)

주1) 기타 투자판단에 참고할 사항

(1) 신주의 발행가액1) 신주의 발행가액 산정근거현대차증권이 발행한 기명식 상환전환우선주는 비상장주식으로 발행되었습니다. '증권의발행및공시등에관한규정' 제5-18조 제3항에 따르면, 주권상장법인이 증권시장에서 시가가 형성되어 있지 않은 종목의 주식을 발행하고자 하는 경우에는 권리내용이 유사한 다른 주권상장법인의 주식의 시가(동 시가가 없는 경우에는 적용하지 아니한다) 및 시장상황을 고려하여 산정하도록 규정하고 있습니다. 그러나 본 상환전환우선주와 권리내용이 유사한 다른 상장주식이 없어 상기 규정을 적용하는데 한계가 있었습니다.또한 당사의 보통주가 증권시장에 상장되어 있고, 본건 우선주와 관련한 이사회결의일 현재 본건 우선주 외 합리적인 범위 내에서 활용 가능한 당사의 기타 우선주 발행사례 및 시가가 없으며, 전환권 등 본건 우선주의 권리내용에 근거하였을 때, 본건 우선주의 가격이 당사 보통주의 시가와 관련성을 가질 것으로 판단하였습니다. 따라서 '증권의발행및공시등에관한규정' 제5-18조 제2항에 따라 당사 보통주 시가를 대용치로 사용하였습니다.2) 확정발행가액 산정'증권의발행및공시등에관한규정' 제5-18조 제2항에 의거 이사회결의일 전일을 기산일로 하여 과거1개월간의 가중산술평균주가, 1주일간의 가중산술평균주가 및 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가격과 최근일 가중산술평균주가 중 낮은 가격을 기준주가로 하여, 할증율 6.98%를 적용하여 산정하였습니다.

[발행가액 산정]

일자
거래량
거래대금
가중산술평균주가

과거1개월간의가중산술평균주가 (a)
692,997주
7,269,676,650원
10,490.20원

1주일간의가중산술평균주가 (b)
137,294주
1,416,158,750원
10,314.79원

최근일가중산술평균주가 (c)
25,737주
264,641,400원
10,282.53원

(a),(b),(c)의 산술평균주가 : (d)
10,362.51원

기준주가 : (c)와(d)중 낮은 가액
10,282.53원

할증율
6.98%

발행가액
11,000원

*출처 : 한국거래소(http://www.krx.co.kr)

【발행 이후 전환권 행사가 있을 경우】

행사일자
전환한종류주식 수(주)
전환된보통주주식 수(주)

2021.01.12
709,999
709,999

2021.05.06
709,999
709,999

2021.05.14
45,454
45,454

2021.06.11
709,999
709,999

2021.07.14
200,000
200,000

당사가 지급해야할 RCPS의 우선배당률의 경우 2024년까지 연 3.8% 이나, 2025년부터 우선배당률은 매 1년이 경과하는 날(이하 "우선배당률 변경일")마다, 우선배당률 변경일의 직전 영업일에 한국금융투자협회가고시하는 '채권 시가평가 기준 수익률(매트릭스)' 중 5년 만기 A+ 등급 무보증 공모 금융채II(금융기관채)의 민평평균 수익률에 2.353%를 더한 이율에 의해 결정됩니다. 현 금리 수준 고려 시 2025년부터 높은 우선배당률 지급이 필요한 바, 당사는 조기상환 행사가 가능한 2025년 5월 1일 전액 상환할 예정입니다.
당사는 향후 주주간계약 제5조(본건 주식의 상환권에 관한 사항)에 의거 상환하고자 하는 상환가능일의 60일 전부터 30일 전까지 별도 이사회 결의 후 서면통지(소재불명 등으로 반송된 경우 당사 정관에서 정한 상환공고로 갈음)하고 상환절차를 진행할 예정입니다.
정정증권신고서 제출 전일인 2024년 12월 23일 기준 한국금융투자협회가 고시한 5년 만기 A+ 등급 무보증 공모 금융채II(금융기관채)의 민평평균 수익률은 민평 4사 평균 기준 4.643%으로, 해당 금리가 우선배당률 변경 직전 영업일까지 유지될 것으로 가정했을 때, RCPS의 우선배당률은 [4.643 + 2.353 = 6.996]% 수준입니다. 이는 현재 우선배당률(연 3.8%) 대비 상당히 높은 수준으로, 당사의 배당 부담을 크게 증가시킬 가능성이 있습니다.

당사는 이러한 우선배당률 상승으로 인한 재무적 부담을 완화하기 위해 조기 상환을 결정하였습니다. 조기 상환을 통해 배당비용 부담을 줄이는 동시에, 자본구조를 효율적으로 관리하여 재무 안정성을 제고하고자 합니다. RCPS 상환은 주주간계약 및 당사 정관에 명시된 절차에 따라 이사회 결의와 서면 통지(필요 시 상환공고 갈음)를 통해 진행될 예정이며, 상환에 필요한 자금은 본 유상증자를 통해 조달한 자금을 활용할 계획입니다.

조기 상환을 통해 당사는 비용 절감 효과뿐만 아니라, 재무구조를 개선하여 장기적인 성장 기반을 강화하고, 주주가치를 극대화하기 위한 전략적 목표를 실현할 수 있을 것으로 판단됩니다.

Ⅶ. 신주인수권증서 발행내역

신주인수권증서 발행내역

(단위 : 주)

청구일
발행시기
청구자
발행회사와의 관계
주식수

-
2025년 02월 04일
한국예탁결제원
명의개서대리인
27,098,083

계
27,098,083

신주인수권증서에 의한 청약내역

(단위 : 주)

청약일
청약자
발행회사와의 관계
주식수

2025년 02월 27일

한국예탁결제원
(신주인수권증서 청약)

-
25,752,316

2025년 02월 27일

한국예탁결제원
(초과청약)

-
2,193,816

2025년 02월 27일

직접청약
(신주인수권증서 청약)

-
434

2025년 02월 27일

직접청약
(초과청약)

-
86

계
27,946,652

주) 상기 청약일은 구주주 청약일의 종료일임(구주주 청약일: 2025년 02월 26일 ~ 02월 27일)

Ⅷ. 실권주 처리내역

1. 실주인수권증서 청약 실권주 및 단수주

(단위 : 주)

신주인수권증서 청약 실권주
우리사주 배정 실권주
구주주 배정 단수주
실권주 및 단수주 총계

1,345,333
-
10,351
1,355,684

주) 구주주 배정 단수주 : 구주주 최초배정주식수 30,120,482주에서 구주주들에게 실제로 배정되어 발행된 신주인수권증서의 합인 27,098,083주 및 우리사주조합에게 배정된 3,012,048주를 차감한 단수주

2. 단수주 및 실권주 처리 내역: 초과청약

(단위 : 주)

신주인수권증서청약실권주 및 단수주
초과청약주식수
초과청약배정비율
비고

1,355,684
2,193,902

1주당
0.6179327973주

초과청약 단수주 2,794주 발생

주) 구주주 청약 후 단수주 및 실권주는 초과청약되었으며, 초과청약 배정 이후 2,794주의 단수주는 대표주관회사인 NH투자증권(주)가 인수하였습니다.