DB손해보험 — [발행조건확정]증권신고서(채무증권) (20250214)
제출인: DB손해보험

증권신고서(채무증권)
6.0
DB손해보험

증권발행조건확정

금융위원회 귀중
2025년 02월 14일

회 사 명 :
DB손해보험(주)

대 표 이 사 :
정 종 표

본 점 소 재 지 :
서울특별시 강남구 테헤란로 432 DB금융센터

(전 화)
1588-0100

(홈페이지)
https://www.idbins.com

작 성 책 임 자 :

(직 책)
경영기획파트장 (성 명)
조 민 성

(전 화)
02-3011-3143

1. 정정대상 신고서의 최초제출일 :
2025년 02월 10일

제출일자
문서명
비고

2025년 02월 10일
증권신고서(채무증권)
최초 제출

2025년 02월 14일
[기재정정] 증권신고서(채무증권)

수요예측 결과에 따른

기재 정정 및 자진 기재 정정

2025년 02월 14일
[발행조건확정] 증권신고서(채무증권)

수요예측 결과에 따른
발행조건확정

2. 모집 또는 매출 증권의 종류 :

DB손해보험(주) 제3회 무기명식 이권부 무보증 후순위 공모사채

3. 모집 또는 매출금액 :

제3회 무보증 후순위사채 금팔천억원(\800,000,000,000)

4. 정정사유 :
수요예측 결과에 따른 발행조건 확정

5. 정정사항

항 목
정정요구ㆍ명령관련 여부
정정사유
정 정 전
정 정 후

※ 본 '[발행조건확정]증권신고서'는 수요예측 결과 반영, 일부 내용 추가 및 변경에 따른 것으로, 추가 및 변경 기재된 사항은
파란색
으로 표시하였습니다.※ [요약정보 - 1. 핵심투자위험]은 본문의 정정사항을 반영하였으며, 별도로 기재하지 않았습니다.

표지 - 모집 또는 매출총액
아니오
수요예측 결과에 따른 기재 정정
400,000,000,000원
800,000,000,000원

요약정보

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
아니오
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주1) 정정 전
(주1) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요

아니오
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주2) 정정 전
(주2) 정정 후

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

3. 공모가격 결정방법

아니오
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주3) 정정 전
(주3) 정정 후

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

5. 인수 등에 관한 사항

아니오
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주4) 정정 전
(주4) 정정 후

II. 증권의 주요 권리내용

1. 사채의 명칭, 주요 권리내용, 발행과 관련한 약정 및 조건

아니오
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주5) 정정 전
(주5) 정정 후

II. 증권의 주요 권리내용

2. 사채관리계약에 관한 사항

아니오
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주6) 정정 전
(주6) 정정 후

III. 투자위험요소

1. 사업위험 가.

아니오
자진 기재정정
-
(주7) 추가 기재

III. 투자위험요소

2. 회사위험 바.

아니오
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주8) 정정 전
(주8) 정정 후

III. 투자위험요소2. 회사위험 카.
아니오
자진 기재정정
(주9) 정정 전
(주9) 정정 후

III. 투자위험요소

3. 기타위험 바.

아니오
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주10) 정정 전
(주10) 정정 후

IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)
아니오
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주11) 정정 전
(주11) 정정 후

V. 자금의 사용목적
아니오
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주12) 정정 전
(주12) 정정 후

(주1) 정정 전

회차 :
3
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증후순위사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
400,000,000,000
모집(매출)총액
400,000,000,000

발행가액
400,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2035년 02월 20일

원리금지급대행기관
㈜신한은행 FI공기업영업부
(사채)관리회사
한국증권금융(주)

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2025년 01월 31일
한국신용평가
회사채 (AA+)

2025년 01월 31일
한국기업평가
회사채 (AA0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
케이비증권
10,000,000
100,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

대표
NH투자증권
10,000,000
100,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

대표
한국투자증권
10,000,000
100,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

인수
DB금융투자
7,000,000
70,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

인수
교보증권
3,000,000
30,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2025년 02월 20일
2025년 02월 20일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

운영자금
400,000,000,000

발행제비용
991,620,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채 발행을 위해 2025년 01월 21일에 케이비증권(주), NH투자증권(주) 및 한국투자증권(주)와 공동대표주관계약을 체결하였습니다.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않습니다.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 합니다.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없습니다.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재하였습니다.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 02월 20일이며, 상장예정일은 2025년 02월 21일입니다.
▶ 본 사채는 후순위사채로서 후순위 특약사항이 있으므로, 아래의 특약사항을 참고하셔서 투자에 임하시기 바랍니다.
▶ 본 사채는 중도상환권(Call option)이 부여되어 있습니다. 아래의 중도상환 관련사항을 참조하시되, 관련한 자세한 사항은 '제1부 모집 또는 매출에 관한 일반사항-II.증권의 주요 권리내용-1. 일반적인 사항'을 참조하여 주시기 바랍니다.

주1) 본 사채는 2025년 02월 12일 09시에서 16시까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX 접수방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 권면이자율 및 발행수익률이 결정될 예정입니다.
주2) 수요예측시 공모희망금리는 연 3.50% ~ 4.20%으로 합니다.주3) 수요예측 결과에 의해 확정된 확정 금리는 2025년 02월 14일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다. 주4) 상기에 기재되어 있는 가액은 발행 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 공동대표주관회사와의 협의에 의해 본 사채의 발행총액은 전자등록총액 합계 금 팔천억원(\800,000,000,000) 이하의 범위 내에서 발행총액이 변경될 수 있습니다.

(주1) 정정 후

회차 :
3
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증후순위사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
800,000,000,000
모집(매출)총액
800,000,000,000

발행가액
800,000,000,000
이자율
4.12

발행수익률
4.12
상환기일
2035년 02월 20일

원리금지급대행기관
㈜신한은행 FI공기업영업부
(사채)관리회사
한국증권금융(주)

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2025년 01월 31일
한국신용평가
회사채 (AA+)

2025년 01월 31일
한국기업평가
회사채 (AA0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
케이비증권
21,000,000
210,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

대표
NH투자증권
21,000,000
210,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

대표
한국투자증권
23,000,000
230,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

인수
DB금융투자
8,000,000
80,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

인수
교보증권
7,000,000
70,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2025년 02월 20일
2025년 02월 20일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

운영자금
800,000,000,000

발행제비용
1,871,720,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채 발행을 위해 2025년 01월 21일에 케이비증권(주), NH투자증권(주) 및 한국투자증권(주)와 공동대표주관계약을 체결하였습니다.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않습니다.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 합니다.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없습니다.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재하였습니다.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 02월 20일이며, 상장예정일은 2025년 02월 21일입니다.
▶ 본 사채는 후순위사채로서 후순위 특약사항이 있으므로, 아래의 특약사항을 참고하셔서 투자에 임하시기 바랍니다.
▶ 본 사채는 중도상환권(Call option)이 부여되어 있습니다. 아래의 중도상환 관련사항을 참조하시되, 관련한 자세한 사항은 '제1부 모집 또는 매출에 관한 일반사항-II.증권의 주요 권리내용-1. 일반적인 사항'을 참조하여 주시기 바랍니다.

주1) "본 사채"의 이율은 사채발행일(해당일 포함)로부터 "이자율조정일"(아래에서 정의됨. 해당일 불포함)까지의 기간동안 연 4.12%로 합니다. 주2) "본 사채"의 이자율은 "본 사채"의 발행일로부터 5년째 되는날'(이하 "이자율조정일"이라고 한다)에 조정됩니다. 이 경우 이자율은 i) 이자율조정일 2영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)에 ii) 본 계약 제4조에 따른 수요예측을 통하여 산정된 발행금리와 발행일 2영업일 전(2025년 02월 18일) 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)의 차이(스프레드)를 가산하는 방식으로 조정됩니다. 주3) "이자율조정일"에 재산정된 이자율은 해당 이자율조정일(당일 포함)로부터 만기일(해당일 불포함)까지 적용됩니다.

(주2) 정정 전

[회 차 :
3
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증 후순위사채

구 분
무기명식 이권부 무보증 후순위사채

권 면 총 액
400,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록 총액의 100%로 합니다.

모집 또는 매출총액
400,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환 기일 전일까지 계산하여 매 3개월마다 연 이율의 1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같다. 다만, 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우에는 그 다음 영업일을 이자지급기일로 하고, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. "본 사채"가 인수계약서 3조 8항에 따라 중도상환 되는 경우, 발행회사는 중도상환 이후에는 이자지급의무를 부담하지 아니한다. 각 지급기일에 "발행회사"가 원금이나 중도상환금 또는 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 5개 시중은행(국민은행, 우리은행, 신한은행, 농협은행, 기업은행)의 연체대출 최고이율의 산술평균을 적용하여 계산한다. 단, 연체대출 최고이율의 산술평균이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

이자지급 기한

2025년 05월 20일,

2025년 08월 20일,

2025년 11월 20일,

2026년 02월 20일,

2026년 05월 20일,

2026년 08월 20일,

2026년 11월 20일,

2027년 02월 20일,

2027년
05월 20일,

2027년 08월 20일,

2027년 11월 20일,

2028년 02월 20일,

2028년
05월 20일,

2028년 08월 20일,

2028년 11월 20일,

2029년 02월 20일,

2029년
05월 20일,

2029년 08월 20일,

2029년 11월 20일,

2030년 02월 20일,

2030년 05월 20일,

2030년 08월 20일,

2030년 11월 20일,

2031년 02월 20일,

2031년 05월 20일,

2031년 08월 20일,

2031년 11월 20일,

2032년 02월 20일,

2032년 05월 20일,

2032년 08월 20일,

2032년 11월 20일,

2033년 02월 20일,

2033년 05월 20일,

2033년 08월 20일,

2033년 11월 20일,

2034년 02월 20일,

2034년 05월 20일,

2034년 08월 20일,

2034년 11월 20일,

2035년 02월 20일.

신용평가 등급
평가회사명
한국신용평가(주)/한국기업평가(주)

평가일자

2025년 01월 31일/
2025년 01월 31일

평가결과등급
AA+(안정적)/AA(긍정적)

주관회사의분석
주관회사명
케이비증권(주), NH투자증권(주), 한국투자증권(주)

분석일자
2025년 02월 10일

상환방법및 기한
상 환 방 법

[사채의 상환방법과 기한]
"본 사채"의 원금은 2035년 02월 20일 만기에 일시 상환한다. 다만, 상환기일이 영업일이 아닌 경우에는 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
[사채의 중도상환(Call option)]
가. 제3회 무보증 후순위사채의 경우 "발행회사"는 그 선택에 의하여 본 사채의 발행일로부터 5년째 되는 날(2030년 02월 20일 포함) 이후부터 매 이자지급기일에 「보험업감독규정」제7-10조 제5항의 요건을 충족한 경우에 한하여 제3회 무보증 후순위사채의 전부를 상환할 수 있다. 이 경우 발행회사는 본 사채의 원금과 해당 중도상환일 까지 발생하였으나 지급되지 아니한 이자를 합한 금액을 상환하여야 한다. 중도상환일이 영업일이 아닌 경우에는 그 다음 영업일을 중도상환일로 한다.

나. 발행회사가 중도상환을 결정한 경우 중도상환 여부에 대한 의사를 중도상환일 기준 5영업일 전에 한국예탁결제원 및 사채관리회사에 사전 통지한다. 다. 본 조항에 따라 본 사채가 중도상환되는 경우 이에 따른 중도상환수수료는 없는 것으로 한다.

상 환 기 한
2035년 02월 20일

납 입 기 일
2025년 02월 20일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금지급대행기관
회 사 명
㈜신한은행 FI공기업영업부

회사고유번호
00149293

기 타 사 항
▶ 본 사채 발행을 위해 2025년 01월 21일에 케이비증권(주), NH투자증권(주) 및 한국투자증권(주)와 공동대표주관계약을 체결하였습니다.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않습니다.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 합니다.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없습니다.▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재하였습니다.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 02월 20일이며, 상장예정일은 2025년 02월 21일입니다.▶ 본 사채는 후순위사채로서 후순위 특약사항이 있으므로, 아래의 특약사항을 참고하셔서 투자에 임하시기 바랍니다.▶ 본 사채는 중도상환권(Call option)이 부여되어 있습니다. 아래의 중도상환 관련사항을 참조하시되, 관련한 자세한 사항은 '제1부 모집 또는 매출에 관한 일반사항-II.증권의 주요 권리내용-1. 일반적인 사항'을 참조하여 주시기 바랍니다.

주1) 본 사채는 2025년 02월 12일 09시에서 16시까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX 접수방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 권면이자율 및 발행수익률이 결정될 예정입니다.주2) 수요예측시 공모희망금리는 연 3.50% ~ 4.20%으로 합니다.주3) 수요예측 결과에 의해 확정된 확정 금리는 2025년 02월 14일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다. 주4) 상기에 기재되어 있는 가액은 발행 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 공동대표주관회사와의 협의에 의해 본 사채의 발행총액은 전자등록총액 합계 금 팔천억원(\800,000,000,000) 이하의 범위 내에서 발행총액이 변경될 수 있습니다.

(주2) 정정 후

[회 차 :
3
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증 후순위사채

구 분
무기명식 이권부 무보증 후순위사채

권 면 총 액
800,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
4.12

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록 총액의 100%로 합니다.

모집 또는 매출총액
800,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
4.12

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환 기일 전일까지 계산하여 매 3개월마다 연 이율의 1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같다. 다만, 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우에는 그 다음 영업일을 이자지급기일로 하고, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. "본 사채"가 인수계약서 3조 8항에 따라 중도상환 되는 경우, 발행회사는 중도상환 이후에는 이자지급의무를 부담하지 아니한다. 각 지급기일에 "발행회사"가 원금이나 중도상환금 또는 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 5개 시중은행(국민은행, 우리은행, 신한은행, 농협은행, 기업은행)의 연체대출 최고이율의 산술평균을 적용하여 계산한다. 단, 연체대출 최고이율의 산술평균이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

이자지급 기한

2025년 05월 20일,

2025년 08월 20일,

2025년 11월 20일,

2026년 02월 20일,

2026년 05월 20일,

2026년 08월 20일,

2026년 11월 20일,

2027년 02월 20일,

2027년
05월 20일,

2027년 08월 20일,

2027년 11월 20일,

2028년 02월 20일,

2028년
05월 20일,

2028년 08월 20일,

2028년 11월 20일,

2029년 02월 20일,

2029년
05월 20일,

2029년 08월 20일,

2029년 11월 20일,

2030년 02월 20일,

2030년 05월 20일,

2030년 08월 20일,

2030년 11월 20일,

2031년 02월 20일,

2031년 05월 20일,

2031년 08월 20일,

2031년 11월 20일,

2032년 02월 20일,

2032년 05월 20일,

2032년 08월 20일,

2032년 11월 20일,

2033년 02월 20일,

2033년 05월 20일,

2033년 08월 20일,

2033년 11월 20일,

2034년 02월 20일,

2034년 05월 20일,

2034년 08월 20일,

2034년 11월 20일,

2035년 02월 20일.

신용평가 등급
평가회사명
한국신용평가(주)/한국기업평가(주)

평가일자

2025년 01월 31일/
2025년 01월 31일

평가결과등급
AA+(안정적)/AA(긍정적)

주관회사의분석
주관회사명
케이비증권(주), NH투자증권(주), 한국투자증권(주)

분석일자
2025년 02월 10일

상환방법및 기한
상 환 방 법

[사채의 상환방법과 기한]
"본 사채"의 원금은 2035년 02월 20일 만기에 일시 상환한다. 다만, 상환기일이 영업일이 아닌 경우에는 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
[사채의 중도상환(Call option)]
가. 제3회 무보증 후순위사채의 경우 "발행회사"는 그 선택에 의하여 본 사채의 발행일로부터 5년째 되는 날(2030년 02월 20일 포함) 이후부터 매 이자지급기일에 「보험업감독규정」제7-10조 제5항의 요건을 충족한 경우에 한하여 제3회 무보증 후순위사채의 전부를 상환할 수 있다. 이 경우 발행회사는 본 사채의 원금과 해당 중도상환일 까지 발생하였으나 지급되지 아니한 이자를 합한 금액을 상환하여야 한다. 중도상환일이 영업일이 아닌 경우에는 그 다음 영업일을 중도상환일로 한다.

나. 발행회사가 중도상환을 결정한 경우 중도상환 여부에 대한 의사를 중도상환일 기준 5영업일 전에 한국예탁결제원 및 사채관리회사에 사전 통지한다. 다. 본 조항에 따라 본 사채가 중도상환되는 경우 이에 따른 중도상환수수료는 없는 것으로 한다.

상 환 기 한
2035년 02월 20일

납 입 기 일
2025년 02월 20일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금지급대행기관
회 사 명
㈜신한은행 FI공기업영업부

회사고유번호
00149293

기 타 사 항
▶ 본 사채 발행을 위해 2025년 01월 21일에 케이비증권(주), NH투자증권(주) 및 한국투자증권(주)와 공동대표주관계약을 체결하였습니다.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않습니다.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 합니다.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없습니다.▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재하였습니다.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2025년 02월 20일이며, 상장예정일은 2025년 02월 21일입니다.▶ 본 사채는 후순위사채로서 후순위 특약사항이 있으므로, 아래의 특약사항을 참고하셔서 투자에 임하시기 바랍니다.▶ 본 사채는 중도상환권(Call option)이 부여되어 있습니다. 아래의 중도상환 관련사항을 참조하시되, 관련한 자세한 사항은 '제1부 모집 또는 매출에 관한 일반사항-II.증권의 주요 권리내용-1. 일반적인 사항'을 참조하여 주시기 바랍니다.

주1) "본 사채"의 이율은 사채발행일(해당일 포함)로부터 "이자율조정일"(아래에서 정의됨. 해당일 불포함)까지의 기간동안 연 4.12%로 합니다. 주2) "본 사채"의 이자율은 "본 사채"의 발행일로부터 5년째 되는날'(이하 "이자율조정일"이라고 한다)에 조정됩니다. 이 경우 이자율은 i) 이자율조정일 2영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)에 ii) 본 계약 제4조에 따른 수요예측을 통하여 산정된 발행금리와 발행일 2영업일 전(2025년 02월 18일) 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)의 차이(스프레드)를 가산하는 방식으로 조정됩니다.주3) "이자율조정일"에 재산정된 이자율은 해당 이자율조정일(당일 포함)로부터 만기일(해당일 불포함)까지 적용됩니다.

(주3) 정정 전

■ 최종 공모희망금리 결정금번 발행 예정인 제3회 무보증 후순위사채의 수요예측시 공모희망금리 밴드는 공동대표주관회사와 발행회사가 협의하여 아래와 같이 최종결정하였습니다.

[최종 공모희망 금리밴드]

연 3.50% ~ 4.20%

당사와 공동대표주관회사인 케이비증권(주), NH투자증권(주) 및 한국투자증권(주)는 합리적으로 판단하여 공모희망금리밴드를 제시하였으나 금리를 확정 또는 보장하는 것이 아니므로, 투자 결정을 위한 판단, 수요예측 및 청약 시 참고사항으로 활용해야 하며, 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 유효수요와 차이가 있습니다. 수요예측 후 유효수요 및 금리는 「무보증사채 수요예측 모범규준」 및 공동대표주관회사의 수요예측지침에 의거하여 공동대표주관회사가 결정하며, 필요 시 발행회사와 협의합니다. 수요예측결과를 반영한 정정신고서를 2025년 02월 14일에 공시할 예정입니다.

(주3) 정정 후

■ 최종 공모희망금리 결정금번 발행 예정인 제3회 무보증 후순위사채의 수요예측시 공모희망금리 밴드는 공동대표주관회사와 발행회사가 협의하여 아래와 같이 최종결정하였습니다.

[최종 공모희망 금리밴드]

연 3.50% ~ 4.20%

당사와 공동대표주관회사인 케이비증권(주), NH투자증권(주) 및 한국투자증권(주)는 합리적으로 판단하여 공모희망금리밴드를 제시하였으나 금리를 확정 또는 보장하는 것이 아니므로, 투자 결정을 위한 판단, 수요예측 및 청약 시 참고사항으로 활용해야 하며, 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 유효수요와 차이가 있습니다. 수요예측 후 유효수요 및 금리는 「무보증사채 수요예측 모범규준」 및 공동대표주관회사의 수요예측지침에 의거하여 공동대표주관회사가 결정하며, 필요 시 발행회사와 협의합니다.
(문구 삭제)

다. 수요예측 결과

(1) 수요예측 참여 내역

[회 차 : 제3회]

(단위: 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합,일임)
투자매매중개업자
연기금,운용사(고유),은행,보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
10
20
15
-
-
-
45

수량
2,300
3,680
5,000
-
-
-
10,980

경쟁률
0.58:1
0.92:1
1.25:1
-
-
-
2.75:1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임.

주2) 운용사(집합, 일임)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(2) 수요예측 신청가격 분포

[회 차 : 제3회]

(단위: 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사(집합,일임)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

3.90%
-
-
-
-
1
300
-
-
-
-
-
-
1
300
2.73%
300
2.73%
포함

3.98%
-
-
-
-
2
500
-
-
-
-
-
-
2
500
4.55%
800
7.29%
포함

3.99%
-
-
2
150
-
-
-
-
-
-
-
-
2
150
1.37%
950
8.65%
포함

4.00%
-
-
1
100
2
400
-
-
-
-
-
-
3
500
4.55%
1,450
13.21%
포함

4.01%
-
-
1
200
2
600
-
-
-
-
-
-
3
800
7.29%
2,250
20.49%
포함

4.05%
2
900
2
110
1
500
-
-
-
-
-
-
5
1510
13.75%
3,760
34.24%
포함

4.06%
-
-
1
300
-
-
-
-
-
-
-
-
1
300
2.73%
4,060
36.98%
포함

4.07%
1
300
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
2
400
3.64%
4,460
40.62%
포함

4.08%
-
-
-
-
2
500
-
-
-
-
-
-
2
500
4.55%
4,960
45.17%
포함

4.09%
1
200
-
-
1
500
-
-
-
-
-
-
2
700
6.38%
5,660
51.55%
포함

4.10%
2
200
2
200
1
500
-
-
-
-
-
-
5
900
8.20%
6,560
59.74%
포함

4.11%
1
200
1
500
1
500
-
-
-
-
-
-
3
1200
10.93%
7,760
70.67%
포함

4.12%
-
-
-
-
1
500
-
-
-
-
-
-
1
500
4.55%
8,260
75.23%
포함

4.13%
-
-
1
50
1
200
-
-
-
-
-
-
2
250
2.28%
8,510
77.50%
포함

4.14%
1
100
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
1.82%
8,710
79.33%
포함

4.15%
1
300
1
150
-
-
-
-
-
-
-
-
2
450
4.10%
9,160
83.42%
포함

4.16%
1
100
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
2
120
1.09%
9,280
84.52%
포함

4.17%
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
0.91%
9,380
85.43%
포함

4.18%
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
0.91%
9,480
86.34%
포함

4.20%
-
-
3
1500
-
-
-
-
-
-
-
-
3
1500
13.66%
10,980
100.00%
포함

합계
10
2,300
20
3,680
15
5,000
-
-
-
-
-
-
45
10,980
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(3) 수요예측 상세 분포 현황

(단위: 억원)

수요예측 참여자
3.90%
3.98%
3.99%
4.00%
4.01%
4.05%
4.06%
4.07%
4.08%
4.09%
4.10%
4.11%
4.12%
4.13%
4.14%
4.15%
4.16%
4.17%
4.18%
4.20%

기관투자자 1
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 2
-
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 3
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 4
-
-
140
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 5
-
-
10
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 6
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 7
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 8
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 9
-
-
-
-
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 10
-
-
-
-
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 11
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 12
-
-
-
-
-
500
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 13
-
-
-
-
-
500
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 14
-
-
-
-
-
400
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
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-

기관투자자 15
-
-
-
-
-
80
-
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-
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-
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-
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-

기관투자자 16
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-
-
30
-
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-
-
-
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기관투자자 17
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-
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300
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-
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기관투자자 18
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300
-
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기관투자자 19
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-
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100
-
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-
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-
-
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기관투자자 20
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300
-
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-
-
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-
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-
-
-

기관투자자 21
-
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-
200
-
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-
-
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-
-
-

기관투자자 22
-
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-
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-
500
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 23
-
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-
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-
-
200
-
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-
-
-
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-

기관투자자 24
-
-
-
-
-
-
-
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-
500
-
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-
-
-
-
-

기관투자자 25
-
-
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-
-
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-
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-
-
100
-
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-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 26
-
-
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-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
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-

기관투자자 27
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 28
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 29
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
500
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 30
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
500
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 31
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 32
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
500
-
-
-
-
-
-
-

기관투자자 33
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-

기관투자자 34
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50
-
-
-
-
-
-

기관투자자 35
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-

기관투자자 36
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-

기관투자자 37
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300
-
-
-
-

기관투자자 38
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
150
-
-
-
-

기관투자자 39
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-

기관투자자 40
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-

기관투자자 41
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-

기관투자자 42
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-

기관투자자 43
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
500

기관투자자 44
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
500

기관투자자 45
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
500

합계
300
500
150
500
800
1,510
300
400
500
700
900
1,200
500
250
200
450
120
100
100
1,500

누적합계
300
800
950
1,450
2,250
3,760
4,060
4,460
4,960
5,660
6,560
7,760
8,260
8,510
8,710
9,160
9,280
9,380
9,480
10,980

라. 유효수요의 범위, 산정근거 및 최종 발행 금리의 반영 내용

구 분
내 용

유효수요의 정의
"유효수요"란, 공모금리 결정 시, 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 물량

유효수요의 범위
공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여한 모든 물량

유효수요 판단기준 및 판단 근거

[본 사채의 발행금액 결정]- 제3회 무보증 후순위사채 : 8,000억원(최초 증권신고서 제출시 발행예정금액 : 4,000억원)[수요예측 신청현황]제3회 무보증 후순위사채- 총 참여신청금액: 10,980억원- 총 참여신청범위: 3.90% ~ 4.20%- 총 참여신청건수: 45건- 유효수요 내 참여신청건수: 45건- 유효수요 내 참여신청금액: 10,980억본 수요예측 결과에 대한 세부 참여현황은 상기 기재한 "(2) 수요예측 신청가격 분포" 및 "(3) 수요예측 상세 분포 현황"의 표를 참고하시기 바랍니다.① 금번 발행과 관련하여 발행회사인 DB손해보험(주)와 공동대표주관회사는 공모희망금리 산정시 민간채권평가회사의 개별민평금리 및 스프레드 동향, 유사등급 회사채 발행동향, 동종 업종의 최근 발행 현황 및 최근 채권시장 동향 등을 고려하여 공모희망금리를 결정했습니다.보다 자세한 내용은 본 사채 증권신고서의 [제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 공모가격 결정방법 내 기재된 공모희망금리 산정 근거]를 참고하여 주시기 바랍니다.②
지난 2025년 02월 12일 진행한 당사의 수요예측에서 제3회 무보증 후순위사채 공모희망금액 4,000억원의 약 275%에 해당하는 10,980억원이 공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여하였습니다.본 채권의 유효수요는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 공동대표주관회사의 내부 지침에 근거하여 발행회사 및 공동대표주관회사가 협의하여 각각의 수요예측 참여자가 제시한 금리에는 공동대표주관회사와 발행회사가 고려한 위험(발행회사의 산업 및 재무 상황, 금리 및 스프레드 전망)이 반영되어 있을 것으로 판단하였고, 공모희망금리밴드 상단 이내로 참여한 건을 유효수요로 정의하였습니다.

최종 발행금리 결정에대한 수요예측 결과의반영 내용

본 사채의 최종 발행금리는 앞서 산정한 유효수요의 범위 내에서 낮은 금리부터 "누적도수"로 계산하는 방법을 사용하였으며, 발행금액과 발행금리는 발행회사와 공동대표주관회사가 최종 협의하여 결정되었습니다. 2025년 02월 12일 실시된 수요예측 결과
본 사채의 공모 희망금리 범위 내의 수요예측 참여물량이 발행예정금액을 초과하여 발행회사와 공동대표주관회사는 제3회 무보증 후순위사채 발행금액 총액을 8,000억원으로 증액 결정하였습니다.[ 제3회 무보증 후순위사채 ]
① "본 사채"의 이율은 사채발행일(해당일 포함)로부터 "이자율조정일"(아래에서 정의됨. 해당일 불포함)까지의 기간동안 연 4.12%로 합니다. ② "본 사채"의 이자율은 "본 사채"의 발행일로부터 5년째 되는날'(이하 "이자율조정일"이라고 한다)에 조정됩니다. 이 경우 이자율은 i) 이자율조정일 2영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)에 ii) 본 계약 제4조에 따른 수요예측을 통하여 산정된 발행금리와 발행일 2영업일 전(2025년 02월 18일) 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)의 차이(스프레드)를 가산하는 방식으로 조정됩니다. ③ "이자율조정일"에 재산정된 이자율은 해당 이자율조정일(당일 포함)로부터 만기일(해당일 불포함)까지 적용됩니다.

(주4) 정정 전

가. 사채의 인수

[제3회]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액
수수료율

대표
케이비증권(주)
00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
100,000,000,000
0.15%
총액인수

대표
NH투자증권(주)
00120182
서울특별시 영등포구 여의대로 108
100,000,000,000
0.15%
총액인수

대표
한국투자증권(주)
00160144
서울 영등포구 의사당대로 88
100,000,000,000
0.15%
총액인수

인수
DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
70,000,000,000
0.15%
총액인수

인수
교보증권(주)
00113359
서울특별시 영등포구 의사당대로 97
30,000,000,000
0.15%
총액인수

주)
상기에 기재되어 있는 가액은 발행 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 공동대표주관회사와의 협의에 의해 본 사채의 발행총액은 전자등록총액 합계 금 팔천억원(\800,000,000,000) 이하의 범위 내에서 발행총액이 변경될 수 있습니다.

나. 사채의 관리

[제3회]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로 24
400,000,000,000
9,000,000
-

주) 상기에 기재되어 있는 가액은 위탁 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 공동대표주관회사와의 협의에 의해 제3회 무보증 후순위사채의 위탁 총액은 전자등록총액 합계 금
팔천억원(\800,000,000,000) 이하의 범위 내에서 위탁금액이 변경될 수 있습니다.

(주4) 정정 후

가. 사채의 인수

[제3회]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액
수수료율

대표
케이비증권(주)
00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
210,000,000,000
0.15%
총액인수

대표
NH투자증권(주)
00120182
서울특별시 영등포구 여의대로 108
210,000,000,000
0.15%
총액인수

대표
한국투자증권(주)
00160144
서울 영등포구 의사당대로 88
230,000,000,000
0.15%
총액인수

인수
DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
80,000,000,000
0.15%
총액인수

인수
교보증권(주)
00113359
서울특별시 영등포구 의사당대로 97
70,000,000,000
0.15%
총액인수

(문구 삭제)

나. 사채의 관리

[제3회]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로 24
800,000,000,000
9,000,000
-

(문구 삭제)
(주5) 정정 전

가. 일반적인 사항

(단위 : 억원)

사채종류
회차
발행금액
이자율
만기일
옵션관련사항

무보증 후순위사채
제3회
4,000
주2), 주4)
2035년 02월 20일
주5)

주1) 본 사채는 2025년 02월 12일 09시에서 16시까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX 접수방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라
전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 이자율, 발행수익률이 결정될 예정입니다.
또한, 수요예측 결과에 따라 공동대표주관회사와의 협의에 의해 본 사채의 발행총액은 전자등록총액 합계 금 팔천억원(\800,000,000,000) 이하의 범위 내에서 발행총액이 변경될 수 있습니다.

주2) 수요예측시 공모희망금리는
연 3.50% ~ 4.20%
으로 합니다.

주3) 수요예측 결과에 의해 확정된 확정 금리는 2025년 02월 14일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

주4)
"본 사채"의 이자율은 "본 사채"의 발행일로부터 5년째 되는날'(이하 "이자율조정일"이라고 한다)에 조정됩니다. 이 경우 이자율은 i) 이자율조정일 2영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)에 ii) 본 계약 제4조에 따른 수요예측을 통하여 산정된 발행금리와 발행일 2영업일 전(2025년 02월 18일) 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)의 차이(스프레드)를 가산하는 방식으로 조정됩니다.

주5)
3회 무보증 후순위사채의 경우 "발행회사"는 그 선택에 의하여 본 사채의 발행일로부터 5년째 되는 날(2030년 02월 20일 포함) 이후부터 매 이자지급기일에 「보험업감독규정」제7-10조 제5항의 요건을 충족한 경우에 한하여 제3회 무보증 후순위사채의 전부를 상환할 수 있습니다. 이 경우 발행회사는 본 사채의 원금과 해당 중도상환일 까지 발생하였으나 지급되지 아니한 이자를 합한 금액을 상환하여야 한다. 중도상환일이 영업일이 아닌 경우에는 그 다음 영업일을 중도상환일로 합니다. 발행회사가 중도상환을 결정한 경우 중도상환 여부에 대한 의사를 중도상환일 기준 5영업일 전에 한국예탁결제원 및 사채관리회사에 사전 통지합니다.

(주5) 정정 후

가. 일반적인 사항

(단위 : 억원)

사채종류
회차
발행금액
이자율
만기일
옵션관련사항

무보증 후순위사채
제3회
8,000
4.12%
2035년 02월 20일
주2)

(문구 삭제)

주1)
"본 사채"의 이자율은 "본 사채"의 발행일로부터 5년째 되는날'(이하 "이자율조정일"이라고 한다)에 조정됩니다. 이 경우 이자율은 i) 이자율조정일 2영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)에 ii) 본 계약 제4조에 따른 수요예측을 통하여 산정된 발행금리와 발행일 2영업일 전(2025년 02월 18일) 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)의 차이(스프레드)를 가산하는 방식으로 조정됩니다.

주2)
3회 무보증 후순위사채의 경우 "발행회사"는 그 선택에 의하여 본 사채의 발행일로부터 5년째 되는 날(2030년 02월 20일 포함) 이후부터 매 이자지급기일에 「보험업감독규정」제7-10조 제5항의 요건을 충족한 경우에 한하여 제3회 무보증 후순위사채의 전부를 상환할 수 있습니다. 이 경우 발행회사는 본 사채의 원금과 해당 중도상환일 까지 발생하였으나 지급되지 아니한 이자를 합한 금액을 상환하여야 한다. 중도상환일이 영업일이 아닌 경우에는 그 다음 영업일을 중도상환일로 합니다. 발행회사가 중도상환을 결정한 경우 중도상환 여부에 대한 의사를 중도상환일 기준 5영업일 전에 한국예탁결제원 및 사채관리회사에 사전 통지합니다.

(주6) 정정 전

- 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[제3회]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
400,000,000,000
9,000,000
-

주) 상기에 기재되어 있는 가액은 위탁 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 공동대표주관회사와의 협의에 의해 제3회 무보증 후순위사채의 위탁 총액은 전자등록총액 합계 금 팔천억원(\ 800,000,000,000) 이하의 범위 내에서 위탁금액이 변경될 수 있습니다.

(주6) 정정 후

- 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[제3회]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
800,000,000,000
9,000,000
-

(문구 삭제)

(주7) 추가 기재

한편, 한국은행 금통위는 물가상승률 안정세 및 정부의 거시건전성 정책 강화에 따른 가계부채 증가세 둔화를 근거로 2024년 10월, 11월 2차례에 걸쳐 각각 25bp씩 기준금리를 인하하는 등 금리 인하 방향의 통화 정책을 보였습니다. 보험회사의 자산과 부채는 일반적으로 장기로 운용되기 때문에 시장금리의 변동에 의해 자산과 부채가 변동됨으로써 보험회사의 재무건전성이 영향을 받을 수 있습니다.당사의 2024년 3분기말 기준 지급여력비율은 228.8%입니다. 당사가 내부적으로 적용하고 있는 시장금리 하락 시나리오에 따른 지급여력비율 현황에 따르면, 당사의 지급여력비율은 시장금리가 각각 50bp, 100bp 하락 시 각각 6.7%p, 17.1%p 하락한 222.1%, 211.7%로 예상됩니다. 시나리오별 당사의 세부적인 지급여력금액 및 지급여력기준금액 수치는 하기 표를 참고해주시기 바랍니다.

[시장금리 하락 시나리오별 지급여력비율 현황]

(단위 : 백만원)

구분
2024년 3분기
시장금리 하락 시나리오별 영향도

시장금리

변동 無

시장금리

50bp 하락시

시장금리

100bp 하락시

지급여력금액
20,496,386
20,496,386
20,243,360
19,895,335

지급여력기준금액
8,958,983
8,958,983
9,116,310
9,398,615

지급여력비율(%)
228.8
228.8
222.1
211.7

주) 지급여력비율 : 연결기준 (DB생명 등 자회사 영향 반영)

(출처 : 당사 제시)

(주8) 정정 전

바. 지급여력비율 관련 위험

2023년 신 회계(IFRS17) 감독(K-ICS)제도 도입으로 가용자본의 전반적인 자본성 요건이 강화되고 요구자본 수준이 확대될 가능성이 높게 예상됩니다.
최근 금융감독원 부채 할인율 인하의 영향으로 지급여력금액 감소, 2024년초 기초가정위험액 시행에 따른 운영리스크 증가로 인한 지급여력기준금액 증가 등 요인으로 국내 손해보험업계 전반의 지급여력비율이 2023년 말 대비 하락하였습니다.

당사의 지급여력비율은 2022년 기준 170.8%, 2023년 기준 233.1%, 2024년 3분기 말 기준 228.8% 입니다. 2024년 3분기 말 당사의 지급여력비율은 손해보험업계 전체의 지급여력비율을 상회하고 있으며, 금융당국의 건전성 기준인 100%를 크게 웃돌고 있습니다.
금번 사채발행대금이 납입되면, 지급여력비율 산출 시 '지급여력금액'이 4,000억원 만큼 증가하여, 2024년 3분기 말 기준 예상 지급여력비율 228.8%에서 4.4%p 증가한 233.2%로 지급여력비율이 상승할 것으로 예상됩니다.
이러한 노력에도 불구하고, 2024년 결산부터 반영되는 위험액 산출기준 정교화 및 금리 변동성에 따른 채권평가손실로 인한 자본(기타포괄손익누계액)의 감소, 운용수익 감소로 인한 자본(당기순이익 및 이익잉여금)의 감소가 발생하거나, 예상치 못한 위험액(보험, 금리, 신용, 시장, 운영)의 증가가 발생할 경우 당사의 자본적정성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 존재하오니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(중략)

[ 당사 지급여력비율 추이 ]

(단위 : 백만원, %)

구분
본 후순위사채 발행 이후
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년
2020년

지급여력금액(A)
20,896,386
20,496,386
19,575,206
7,398,312
7,794,908
7,242,336

지급여력기준금액(B)
8,958,983
8,958,983
8,396,170
4,332,508
3,837,874
3,489,637

지급여력비율(A/B)
233.2
228.8
233.1
170.8
203.1
207.5

주1) 지급여력비율 = 지급여력금액 / 지급여력기준금액 * 100

주2) 연결재무제표 실적 기준

주3)
적용기준 : [~ 2022년] 연결 RBC, [2023년 ~] K-ICS

주4)
RBC와 K-ICS 산출 방식의 중요한 차이는 보험부채 평가 기준이 원가평가에서 시가평가로 변경된 점, 요구자본 측정 신뢰수준을 99%에서 99.5%로 상향한 점, 요구자본 측정 시 위험계수방식 및 충격시나리오 방식을 적용한 점 등입니다.

주5)
4,000억원 후순위사채 발행 가정

금번 사채발행을 통한 조달자금 4,000억원은 운영자금으로 사용할 예정입니다.

금번 사채발행대금이 납입되면, 지급여력비율 산출 시 '지급여력금액'이 4,000억원 만큼 증가하여, 2024년 3분기 말 기준 예상 지급여력비율 228.8%에서 4.4%p 증가한 233.2%로 지급여력비율이 상승할 것으로 예상됩니다.

(주8) 정정 후

바. 지급여력비율 관련 위험

2023년 신 회계(IFRS17) 감독(K-ICS)제도 도입으로 가용자본의 전반적인 자본성 요건이 강화되고 요구자본 수준이 확대될 가능성이 높게 예상됩니다.
최근 금융감독원 부채 할인율 인하의 영향으로 지급여력금액 감소, 2024년초 기초가정위험액 시행에 따른 운영리스크 증가로 인한 지급여력기준금액 증가 등 요인으로 국내 손해보험업계 전반의 지급여력비율이 2023년 말 대비 하락하였습니다.

당사의 지급여력비율은 2022년 기준 170.8%, 2023년 기준 233.1%, 2024년 3분기 말 기준 228.8% 입니다. 2024년 3분기 말 당사의 지급여력비율은 손해보험업계 전체의 지급여력비율을 상회하고 있으며, 금융당국의 건전성 기준인 100%를 크게 웃돌고 있습니다.

금번 사채발행대금이 납입되면, 지급여력비율 산출 시 '지급여력금액'이
8,000억원
만큼 증가하여, 2024년 3분기 말 기준 예상 지급여력비율 228.8%에서
8.9%p
증가한
237.7%
로 지급여력비율이 상승할 것으로 예상됩니다.

이러한 노력에도 불구하고, 2024년 결산부터 반영되는 위험액 산출기준 정교화 및 금리 변동성에 따른 채권평가손실로 인한 자본(기타포괄손익누계액)의 감소, 운용수익 감소로 인한 자본(당기순이익 및 이익잉여금)의 감소가 발생하거나, 예상치 못한 위험액(보험, 금리, 신용, 시장, 운영)의 증가가 발생할 경우 당사의 자본적정성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 존재하오니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(중략)

[ 당사 지급여력비율 추이 ]

(단위 : 백만원, %)

구분
본 후순위사채 발행 이후
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년
2020년

지급여력금액(A)
21,296,386
20,496,386
19,575,206
7,398,312
7,794,908
7,242,336

지급여력기준금액(B)
8,958,983
8,958,983
8,396,170
4,332,508
3,837,874
3,489,637

지급여력비율(A/B)
237.7
228.8
233.1
170.8
203.1
207.5

주1) 지급여력비율 = 지급여력금액 / 지급여력기준금액 * 100

주2) 연결재무제표 실적 기준

주3)
적용기준 : [~ 2022년] 연결 RBC, [2023년 ~] K-ICS

주4)
RBC와 K-ICS 산출 방식의 중요한 차이는 보험부채 평가 기준이 원가평가에서 시가평가로 변경된 점, 요구자본 측정 신뢰수준을 99%에서 99.5%로 상향한 점, 요구자본 측정 시 위험계수방식 및 충격시나리오 방식을 적용한 점 등입니다.

주5)
8,000억원 후순위사채 발행 가정

금번 사채발행을 통한 조달자금
8,000억원은
운영자금으로 사용할 예정입니다.

금번 사채발행대금이 납입되면, 지급여력비율 산출 시 '지급여력금액'이
8,000억원

만큼 증가하여, 2024년 3분기 말 기준 예상 지급여력비율 228.8%에서
8.9%p

증가한
237.7%
로 지급여력비율이 상승할 것으로 예상됩니다.

(주9) 정정 전

카. 그룹 지배구조 및 특수관계자 관련 위험

증권신고서 제출일 전일 기준, 당사의 최대주주 및 특수관계인은 7,272,757주(10.27%)를 담보로 제공하고 있으며, 이는 최대주주 및 특수관계인이 보유한 주식 수량 16,463,733주 중 44.17%에 해당하는 수량입니다.
그러나
당사의 경영진은 연결실체의 실적 개선세, 그리고 금융회사가 동시에 담보권을 행사할 가능성이 현실적으로 낮은 점 등을 고려할때 이 같은 담보제공이 당사에 미치는 영향은 극히 제한적일 것이라고 판단하고 있습니다.
또한, 당사는 종속회사와 관계기업을 비롯하여, DB 기업집단에 속해 있는 기타 특수관계자와 거래를 하고 있습니다. 2024년 3분기 기준 당사의 별도 재무제표 기준 자산총액은 50조 6,524억원, 자본총계는 8조 7,152억원으로써, 특수관계자에 대한 거래가 차지하는 비중은 총자산 및 총자본 대비 미미한 상황이지만, 향후에도 특수관계자와의 거래 등으로 손실이 발생한다면 당사에 수익성에 부정적인 영향을 줄 가능성이 있습니다.

당사는 최대주주인 김남호 외 특수관계인이 지분을 16,463,733주(23.25%) 소유하고있으며, 증권신고서 제출일 전일 기준 최대주주를 포함한 특수관계인의 지분 보유현황은 다음과 같습니다.

(기준일 :
2025년 02월 07일
)
(단위 : 주, %)

성 명
관 계
주식의
소유주식수 및 지분율
비고

종류
기 초
기 말

주식수
지분율
주식수
지분율

김남호
본인
보통주
6,379,520
9.01
6,379,520
9.01
-

김준기
친인척
보통주
4,208,500
5.94
4,208,500
5.94
-

김주원
친인척
보통주
2,229,640
3.15
2,229,640
3.15
-

DB김준기문화재단
기타 단체
보통주
3,539,070
5
3,539,070
5
-

김영만
계열사 임원
보통주
1,500
0
1,500
0
-

조화태
계열사 임원
보통주
210
0
0
0
계열회사 등기임원 퇴임

임재환
계열사 임원
보통주
2,934
0
0
0
계열회사 등기임원 퇴임

이정민
계열사 임원
보통주
400
0
400
0
-

신배식
계열사 임원
보통주
80
0
0
0
계열회사 등기임원 퇴임

조민성
계열사 임원
보통주
3,438
0
1,333
0
주식 일부 매도 (2,105주)

남승형
임원
보통주
200
0
200
0
-

임대순
계열사임원
보통주
270
0
270
0
-

김정남
임원
보통주
0
0
103,000
0.15
발행회사 등기임원 선임

이범욱
계열사임원
보통주
0
0
300
0
계열회사 등기임원 선임

계
보통주
16,365,762
23.12
16,463,733
23.25
-

-
-
-
-
-
-

주1) 기초는 2024.01.01 기준이고
기말은 2025.02.07 기준

주2) 기초 : 2023.12.07 최대주주등소유주식변동신고서 (한국거래소 공시) 참조

기말 : 2024.12.05 최대주주등소유주식변동신고서 (한국거래소 공시) 참조

(출처: 당사 제시자료)

당사의 최대주주는 당사의 지분을 금융기관에 담보로 제공하고 있습니다. 2024년 말 기준, 당사의 최대주주 및 특수관계인은
7,272,757
주(10.27%)를 담보로 제공하고 있으며, 이는 최대주주 및 특수관계인이 보유한 주식 수량 16,463,733주 중 44.17%에 해당하는 수량입니다. 그러나 당사의 경영진은 연결실체의 실적 개선세, 그리고 금융회사가 동시에 담보권을 행사할 가능성이 현실적으로 낮은 점 등을고려할때 이 같은 담보제공이 당사에 미치는 영향은 극히 제한적일 것이라고 판단하고 있습니다.

(주9) 정정 후

카. 그룹 지배구조 및 특수관계자 관련 위험

증권신고서 제출일 전일 기준, 당사의 최대주주 및 특수관계인은 7,272,757주(10.27%)를 담보로 제공하고 있으며, 이는 최대주주 및 특수관계인이 보유한 주식 수량 16,463,733주 중 44.17%에 해당하는 수량입니다.

담보 계약은 보통 만기를 지속해서 연장하기 때문에 당사의 주가가 급격히 떨어지지 않는 한 추가 담보 제공은 발생하지 않을 것으로 예상되나, 향후 당사의 주가가 급격히 하락하여 최대주주의 추가 담보 제공이 여의치 않을 경우 담보권이 실행될 수 있으며, 그 경우 당사에 대한 최대주주의 지분율이 하락할 수 있습니다. 이는 당사 또는 계열회사의 경영권의 불안정으로 연결될 수 있으므로, 투자자분께서는 유의 바랍니다.

또한, 당사는 종속회사와 관계기업을 비롯하여, DB 기업집단에 속해 있는 기타 특수관계자와 거래를 하고 있습니다. 2024년 3분기 기준 당사의 별도 재무제표 기준 자산총액은 50조 6,524억원, 자본총계는 8조 7,152억원으로써, 특수관계자에 대한 거래가 차지하는 비중은 총자산 및 총자본 대비 미미한 상황이지만, 향후에도 특수관계자와의 거래 등으로 손실이 발생한다면 당사에 수익성에 부정적인 영향을 줄 가능성이 있습니다.

당사는 최대주주인 김남호 외 특수관계인이 지분을 16,463,733주(23.25%) 소유하고있으며, 증권신고서 제출일 전일 기준 최대주주를 포함한 특수관계인의 지분 보유현황은 다음과 같습니다.

(기준일 :
2025년 02월 07일
)
(단위 : 주, %)

성 명
관 계
주식의
소유주식수 및 지분율
비고

종류
기 초
기 말

주식수
지분율
주식수
지분율

김남호
본인
보통주
6,379,520
9.01
6,379,520
9.01
-

김준기
친인척
보통주
4,208,500
5.94
4,208,500
5.94
-

김주원
친인척
보통주
2,229,640
3.15
2,229,640
3.15
-

DB김준기문화재단
기타 단체
보통주
3,539,070
5
3,539,070
5
-

김영만
계열사 임원
보통주
1,500
0
1,500
0
-

조화태
계열사 임원
보통주
210
0
0
0
계열회사 등기임원 퇴임

임재환
계열사 임원
보통주
2,934
0
0
0
계열회사 등기임원 퇴임

이정민
계열사 임원
보통주
400
0
400
0
-

신배식
계열사 임원
보통주
80
0
0
0
계열회사 등기임원 퇴임

조민성
계열사 임원
보통주
3,438
0
1,333
0
주식 일부 매도 (2,105주)

남승형
임원
보통주
200
0
200
0
-

임대순
계열사임원
보통주
270
0
270
0
-

김정남
임원
보통주
0
0
103,000
0.15
발행회사 등기임원 선임

이범욱
계열사임원
보통주
0
0
300
0
계열회사 등기임원 선임

계
보통주
16,365,762
23.12
16,463,733
23.25
-

-
-
-
-
-
-

주1) 기초는 2024.01.01 기준이고
기말은 2025.02.07 기준

주2) 기초 : 2023.12.07 최대주주등소유주식변동신고서 (한국거래소 공시) 참조

기말 : 2024.12.05 최대주주등소유주식변동신고서 (한국거래소 공시) 참조

(출처: 당사 제시자료)

당사의 최대주주는 당사의 지분을 금융기관에 담보로 제공하고 있습니다. 2024년 말 기준, 당사의 최대주주 및 특수관계인은
7,272,757
주(10.27%)를 담보로 제공하고 있으며, 이는 최대주주 및 특수관계인이 보유한 주식 수량 16,463,733주 중 44.17%에 해당하는 수량입니다.
담보 계약은 보통 만기를 지속해서 연장하기 때문에 당사의 주가가 급격히 떨어지지 않는 한 추가 담보 제공은 발생하지 않을 것으로 예상되나, 향후 당사의 주가가 급격히 하락하여 최대주주의 추가 담보 제공이 여의치 않을 경우 담보권이 실행될 수 있으며, 그 경우 당사에 대한 최대주주의 지분율이 하락할 수 있습니다. 이는 당사 또는 계열회사의 경영권의 불안정으로 연결될 수 있으므로, 투자자분께서는 유의 바랍니다.

(주10) 정정 전

※ 사채의 이율 (본 건 인수계약서 상 기재 내용)
가. "본 사채"의 이율은 사채발행일(해당일 포함)로부터 "이자율조정일"(아래에서 정의됨. 해당일 불포함)까지 사채의 전자등록금액에 대하여 적용하며, 본 계약 체결 후 수행하는 수요예측 결과를 반영하여 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 합의하여 최종 결정하되, 본 사채의 "최종 인수계약서"에 당사자 모두가 날인함으로써 효력이 발생한다. 수요예측 시 공모희망금리밴드는 연 3.50% ~ 4.20%로 한다. 나. "본 사채"의 이자율은 "본 사채"의 발행일로부터 5년째 되는날'(이하 "이자율조정일"이라고 한다)에 조정된다. 이 경우 이자율은 i) 이자율조정일 2영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)에 ii) 본 계약 제4조에 따른 수요예측을 통하여 산정된 발행금리와 발행일 2영업일 전(2025년 02월 18일) 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)의 차이(스프레드)를 가산하는 방식으로 조정된다. 다. "이자율조정일"에 재산정된 이자율은 해당 이자율조정일(당일 포함)로부터 만기일(해당일 불포함)까지 적용된다.

(주10) 정정 후

※ 사채의 이율 (본 건 인수계약서 상 기재 내용)
가. "본 사채"의 이율은 사채발행일(해당일 포함)로부터 "이자율조정일"(아래에서 정의됨. 해당일 불포함)
까지의 기간동안 연 4.12%로 한다.
나. "본 사채"의 이자율은 "본 사채"의 발행일로부터 5년째 되는날'(이하 "이자율조정일"이라고 한다)에 조정된다. 이 경우 이자율은 i) 이자율조정일 2영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)에 ii) 본 계약 제4조에 따른 수요예측을 통하여 산정된 발행금리와 발행일 2영업일 전(2025년 02월 18일) 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 10년 만기 국고채권 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사)의 차이(스프레드)를 가산하는 방식으로 조정된다. 다. "이자율조정일"에 재산정된 이자율은 해당 이자율조정일(당일 포함)로부터 만기일(해당일 불포함)까지 적용된다.

(주11) 정정 전

금번 동사가 발행하는 제3회 후순위사채의 발행자금은
지급여력비율 증대를 통한 자본건전성 확보 목적으로 사용할 예정입니다. 금번 사채발행대금이 납입되면, K-ICS비율 산출 시 '지급여력금액'이 4,000억원 만큼 증가하여 지급여력비율은 2024년 3분기 말 기준 228.8%에서 4.4%p 증가한 233.2%를 기록할 것으로 예상되며, 본 사채발행으로 아래 표와 같이 지급여력비율이 개선될 것으로 예상하고 있습니다.

[ 동사 지급여력비율 추이 ]

(단위 : 백만원, %)

구분
본 후순위사채 발행 이후
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년
2020년

지급여력금액(A)
20,896,386
20,496,386
19,575,206
7,398,312
7,794,908
7,242,336

지급여력기준금액(B)
8,958,983
8,958,983
8,396,170
4,332,508
3,837,874
3,489,637

지급여력비율(A/B)
233.2
228.8
233.1
170.8
203.1
207.5

주1) 지급여력비율 = 지급여력금액 / 지급여력기준금액 * 100

주2) 연결재무제표 실적 기준

주3)
적용기준 : [~ 2022년] 연결 RBC, [2023년 ~] K-ICS

주4)
RBC와 K-ICS 산출 방식의 중요한 차이는 보험부채 평가 기준이 원가평가에서 시가평가로 변경된 점, 요구자본 측정 신뢰수준을 99%에서 99.5%로 상향한 점, 요구자본 측정 시 위험계수방식 및 충격시나리오 방식을 적용한 점 등입니다.

주5)
4,000억원 후순위사채 발행 가정

(자료 : 동사 제시)

(주11) 정정 후

금번 동사가 발행하는 제3회 후순위사채의 발행자금은 지급여력비율 증대를 통한 자본건전성 확보 목적으로 사용할 예정입니다. 금번 사채발행대금이 납입되면, K-ICS비율 산출 시 '지급여력금액'이
8,000억원

만큼 증가하여 지급여력비율은 2024년 3분기 말 기준 228.8%에서
8.9%p
증가한
237.7%를
기록할 것으로 예상되며, 본 사채발행으로 아래 표와 같이 지급여력비율이 개선될 것으로 예상하고 있습니다.

[ 동사 지급여력비율 추이 ]

(단위 : 백만원, %)

구분
본 후순위사채 발행 이후
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년
2020년

지급여력금액(A)
21,296,386
20,496,386
19,575,206
7,398,312
7,794,908
7,242,336

지급여력기준금액(B)
8,958,983
8,958,983
8,396,170
4,332,508
3,837,874
3,489,637

지급여력비율(A/B)
237.7
228.8
233.1
170.8
203.1
207.5

주1) 지급여력비율 = 지급여력금액 / 지급여력기준금액 * 100

주2) 연결재무제표 실적 기준

주3)
적용기준 : [~ 2022년] 연결 RBC, [2023년 ~] K-ICS

주4)
RBC와 K-ICS 산출 방식의 중요한 차이는 보험부채 평가 기준이 원가평가에서 시가평가로 변경된 점, 요구자본 측정 신뢰수준을 99%에서 99.5%로 상향한 점, 요구자본 측정 시 위험계수방식 및 충격시나리오 방식을 적용한 점 등입니다.

주5)
8,000억원 후순위사채 발행 가정

(자료 : 동사 제시)

(주12) 정정 전

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[회 차 : 3]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
400,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
991,620,000

순 수 입 금 [ (1)-(2) ]
399,008,380,000

주1) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

나. 발행제비용의 내역

[회 차 : 3]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
280,000,000
전자등록총액 × 0.07%

인수수수료
600,000,000
전자등록총액 × 0.15%

사채관리수수료
9,000,000
정액 지급

신평수수료
100,000,000
한국신용평가㈜, 한국기업평가㈜ (VAT포함)

상장수수료
1,600,000
2,000억원 이상 ~ 5,000억원 미만

연부과금
500,000
1년당 100,000원(최대 50만원)

등록수수료
500,000
전자등록총액 × 0.001% (최대 50만원)

표준코드수수료
20,000
건당 20,000원

합 계
991,620,000
-

주1) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

주2) 세부내역- 발행분담금 : 금융기관분담금 징수등에 관한 규정 제5조- 인수수수료, 사채관리수수료 : 발행사와 인수단 협의- 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료- 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>- 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>- 등록비용 : 채권등록업무규정 <별표>- 원리금지급대행수수료: 발행사와 원리금지급대행기관과 협의- 표준코드수수료: 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2

2, 자금의 사용목적

회차 :
3
(기준일 :
2025년 02월 07일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
400,000,000,000
-
-
-
400,000,000,000
-

주1) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

주2) 금번 사채발행은 지급여력비율 증대를 위한 자본건전성 확보를 위한 자본확충으로 조달 자금은
운영
자금으로 사용할 예정입니다.

3. 자금의 세부 사용 내역

금번 사채발행을 통해 조달한 자금은 지급여력비율 증대를 통한 자본건전성 확보 목적으로 사용할 예정입니다. 금번 사채발행대금이 납입되면, K-ICS비율 산출 시 '지급여력금액'이 4,000억원 만큼 증가하여 지급여력비율은 2024년 3분기 말 기준 228.8%에서 4.4%p 증가한 233.2%를 기록할 것으로 예상되며, 본 사채발행으로 아래 표와 같이 지급여력비율이 개선될 것으로 예상하고 있습니다.

[ 당사 지급여력비율 추이 ]

(단위 : 백만원, %)

구분
본 후순위사채 발행 이후
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년
2020년

지급여력금액(A)
20,896,386
20,496,386
19,575,206
7,398,312
7,794,908
7,242,336

지급여력기준금액(B)
8,958,983
8,958,983
8,396,170
4,332,508
3,837,874
3,489,637

지급여력비율(A/B)
233.2
228.8
233.1
170.8
203.1
207.5

주1) 지급여력비율 = 지급여력금액 / 지급여력기준금액 * 100

주2) 연결재무제표 실적 기준

주3)
적용기준 : [~ 2022년] 연결 RBC, [2023년 ~] K-ICS

주4)
RBC와 K-ICS 산출 방식의 중요한 차이는 보험부채 평가 기준이 원가평가에서 시가평가로 변경된 점, 요구자본 측정 신뢰수준을 99%에서 99.5%로 상향한 점, 요구자본 측정 시 위험계수방식 및 충격시나리오 방식을 적용한 점 등입니다.

주5)
4,000억원 후순위사채 발행 가정

금번 사채발행을 통해 확충된 자금은 당사의 안정적인 지급여력비율 관리를 충족시키기 위한 운용전략에 따라 투자할 예정이며 국내외 대체투자 및 유가증권 투자 등 자산운용에 사용할 계획입니다.

활용방안
금액
비고

국내외 대체투자
300,000,000,000
-

유가증권 투자
100,000,000,000
-

합 계
400,000,000,000
-

주1) 자금의 세부사용내역은 향후 회사의 실제 사업 진행 상황에 따라 일부 변동 될 수 있습니다.주2) 본 사채발행으로 조달하는 자금은 실제 자금 사용일까지 은행 예금, MMF 등 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

(주12) 정정 후

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[회 차 : 3]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
800,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
1,871,720,000

순 수 입 금 [ (1)-(2) ]
798,128,280,000

주1) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

나. 발행제비용의 내역

[회 차 : 3]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
560,000,000
전자등록총액 × 0.07%

인수수수료
1,200,000,000
전자등록총액 × 0.15%

사채관리수수료
9,000,000
정액 지급

신평수수료
100,000,000
한국신용평가㈜, 한국기업평가㈜ (VAT포함)

상장수수료
1,700,000
5,000억원 이상

연부과금
500,000
1년당 100,000원(최대 50만원)

등록수수료
500,000
전자등록총액 × 0.001% (최대 50만원)

표준코드수수료
20,000
건당 20,000원

합 계
1,871,720,000
-

주1) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

주2) 세부내역- 발행분담금 : 금융기관분담금 징수등에 관한 규정 제5조- 인수수수료, 사채관리수수료 : 발행사와 인수단 협의- 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료- 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>- 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>- 등록비용 : 채권등록업무규정 <별표>- 원리금지급대행수수료: 발행사와 원리금지급대행기관과 협의- 표준코드수수료: 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2

2, 자금의 사용목적

회차 :
3
(기준일 :
2025년 02월 13일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
800,000,000,000
-
-
-
800,000,000,000
-

주1) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

주2) 금번 사채발행은 지급여력비율 증대를 위한 자본건전성 확보를 위한 자본확충으로 조달 자금은
운영
자금으로 사용할 예정입니다.

3. 자금의 세부 사용 내역

금번 사채발행을 통해 조달한 자금은 지급여력비율 증대를 통한 자본건전성 확보 목적으로 사용할 예정입니다. 금번 사채발행대금이 납입되면, K-ICS비율 산출 시 '지급여력금액'이
8,000억원
만큼 증가하여 지급여력비율은 2024년 3분기 말 기준 228.8%에서
8.9%p
증가한
237.7%
를 기록할 것으로 예상되며, 본 사채발행으로 아래 표와 같이 지급여력비율이 개선될 것으로 예상하고 있습니다.

[ 당사 지급여력비율 추이 ]

(단위 : 백만원, %)

구분
본 후순위사채 발행 이후
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년
2020년

지급여력금액(A)
21,296,386
20,496,386
19,575,206
7,398,312
7,794,908
7,242,336

지급여력기준금액(B)
8,958,983
8,958,983
8,396,170
4,332,508
3,837,874
3,489,637

지급여력비율(A/B)
237.7
228.8
233.1
170.8
203.1
207.5

주1) 지급여력비율 = 지급여력금액 / 지급여력기준금액 * 100

주2) 연결재무제표 실적 기준

주3)
적용기준 : [~ 2022년] 연결 RBC, [2023년 ~] K-ICS

주4)
RBC와 K-ICS 산출 방식의 중요한 차이는 보험부채 평가 기준이 원가평가에서 시가평가로 변경된 점, 요구자본 측정 신뢰수준을 99%에서 99.5%로 상향한 점, 요구자본 측정 시 위험계수방식 및 충격시나리오 방식을 적용한 점 등입니다.

주5)
8,000억원

후순위사채 발행 가정

금번 사채발행을 통해 확충된 자금은 당사의 안정적인 지급여력비율 관리를 충족시키기 위한 운용전략에 따라 투자할 예정이며 국내외 대체투자 및 유가증권 투자 등 자산운용에 사용할 계획입니다.

활용방안
금액
사용 시기
비고

국내외 대체투자
600,000,000,000
2025년 상반기중
-

유가증권 투자
200,000,000,000
2025년 상반기중
-

합 계
800,000,000,000
-
-

주1) 자금의 세부사용내역은 향후 회사의 실제 사업 진행 상황에 따라 일부 변동 될 수 있습니다.주2) 본 사채발행으로 조달하는 자금은 실제 자금 사용일까지 은행 예금, MMF 등 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

위 정정사항외에 모든 사항은 2025년 02월 10일자로 당사가 제출한 신고서와 동일하오니 이를 참고하시기 바랍니다.