상지건설 — 증권신고서(지분증권) (20250207)
제출인: 상지건설

증권신고서(지분증권)
3.7
(주)상지건설

증 권 신 고 서

( 지 분 증 권 )

금융위원회 귀중

2025년 02월
07일

회 사 명 :
주식회사 상지건설

대 표 이 사 :
김영신

본 점 소 재 지 :
서울시 강남구 학동로31길 12, 5층(논현동, 벤쳐캐슬빌딩)

(전 화)
02-517-5174

(홈페이지)
http://www.sangji.co.kr

작 성 책 임 자 :
(직 책) 부사장 (성 명) 송선용

(전 화)
02-517-5174

모집 또는 매출 증권의 종류 및 수 :
기명식 보통주 4,000,000주

모집 또는 매출총액 :
20,000,000,000
원

증권신고서 및 투자설명서 열람장소

가. 증권신고서

전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

나. 투자설명서

전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

서면문서 :
(주)상지건설 → 서울시 강남구 학동로31길 12, 5층(논현동, 벤쳐캐슬빌딩) SK증권(주) → 서울시 영등포구 국제금융로8길 31 여의도동 SK증권빌딩

【 대표이사 등의 확인 】

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대표이사 등의 확인('25.02.07)

요약정보

1. 핵심투자위험

하단의 핵심투자위험은 증권신고서 본문에 기재된 투자위험요소 중 중요한 항목만을 투자자의 이해도 제고를 위하여 간단ㆍ명료하게 요약한 것입니다. 자세한 투자위험요소는 "본문-제1부 모집 또는 매출에 관한 사항-Ⅲ. 투자위험요소"에 기재되어 있으니 참고하시기 바랍니다.

구 분
내 용

사업위험

가. 국내외 경기침체 및 경기변동에 따른 사업환경 악화 위험
국제통화기금(IMF)이 2025년 01월 발표한 World Economic Outlook(세계경제전망보고서)에 따르면, 세계경제성장률 전망치는 2024년 3.2%, 2025년 3.3%로 발표되었습니다. 이는 지난 2024년 10월 전망치인 2024년 3.2%, 2025년 3.2%와 비교 시 2024년 전망치는 동일한 수치이고, 2025년 전망치는 0.1%p 상향한 수치입니다.IMF는 올해 세계 성장률에 대해 지난 10월 전망 대비 세계 경제의 하방조정 위험요인이 보다 확대된 것으로 평가하였는데, 상방 요인으로 무역협정 추가 체결 등 자유무역 기조 확대와 함께 노동력 확충, 경쟁 촉진, 혁신 지원 등을 위한 구조개혁 추진 등을 제시하였습니다. 반면, 미국 신정부의 보호무역주의 확대와 이민 제한 정책이 무역 갈등 심화와 노동력 공급 차질을 야기해 미국은 물론 세계 경제 모두에 부정적인 영향을 초래할 위험 등을 하방조정 요인으로 지적하였습니다.최근 세계 및 국내 경기는 미국과 중국을 비롯한 주요 국가 간의 경제관계 악화 및 무역갈등, 중국 및 기타 주요 신흥시장의 경제성장 둔화, 유럽 및 중남미의 경제 및 정치 상황 악화, 여러 지역에서의 지정학적 및 사회적 불안정성 지속 등 다양한 불확실성을 내포하고 있습니다. 글로벌 경제가 단기적으로 회복되고 있다고는 하나, 여전히 위험요인이 상존한 상황으로 민간 및 기업 부문의 소비 역시 이러한 요인들과 밀접한 연관성을 보이고 있습니다. 상기 내용을 포함한
국내외의 다양한 요인들로 인해 향후 국내 경기가 크게 둔화되거나 경기침체가 지속될 경우 당사의 매출 및 수익성에 부정적 요인으로 작용할 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.나. 기간산업 특성에 따른 건설업 업황의 위험
건설업은 주택, 산업시설의 구축, 사회간접자본, 국토개발 등 실물자본의 형성을 담당하는 광의의 서비스산업으로 국내 경제의 성장을 뒷받침하는 보완적 산업이며,
타산업에 비해 생산과 고용, 부가가치 창출면에서 유발효과가 큰 국가 전략적 산업
입니다. 또한,
건설업은 정부의 경기 부양 정책 내지 산업기반시설 확충 및 부동산 소득에 대한 세제정책에 따라 크게 영향
을 받는 산업입니다. 따라서, 건설업은
향후 정부정책, 경제성장률 및 건설경기 변동에 따라 당사회사가 속한 사업의 수익성도 변동
될 수 있기 때문에 투자자분들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
다. 정부 정책 관련 영업환경 변동 위험

건설업은 정부에 의한 국내 경기 조절의 주요 수단으로 활용되기 때문에 부동산 가격 및 관련 법규, 정부규제 등 타산업에 비해 관련 규제 법령이 많은 편
입니다. 일반적으로 부동산 관련 정책 변화가 건설경기에 영향을 미칠 때까지 시차효과가 존재하기 때문에 정부의 부동산 정책이 부동산 가격 및 건설경기에 미치는 파급효과는 예측하기가 어렵지만,
부동산 시장에서 정부 정책은 가장 중요한 변수
중 하나라고 할 수 있습니다. 2020년 발표된 6.17 주택시장 안정을 위한 관리방안이 후속 발표되었으며, 이후 2021년 2월 4일 정부는 '3080+, 대도시권 주택 공급 획기적 확대방안'을 발표하며 부동산에 대한 정책적 기조를 규제 완화로 전환한 것으로 판단됩니다. 2022년 9월 29일 '재건축부담금 합리화 방안', 2022년 12월 8일 '재건축 안전진단 합리화 방안', 2023년 1월 5일 부동산 투기지역 대폭 해제, 2023년 9월 26일 '주택공급 활성화 방안', 2024년 1월 10일 '주택공급 확대 및 건설경기 보완 방안', 2024년 3월 28일 '건설경기 회복 지원방안, 2024년 5월 13일 '부동산 PF의 "질서있는 연착륙"을 위한 향후 정책 방향 발표', 2024년 8월 8일 '국민 주거안정을 위한 주택공급 확대방안' 등
주택 공급 및 거래 관련 부동산 대책이 발표되었으나, 규제 완화에 상응하는만큼의 회복세는 보이지 않고 있습니다. 최근 기준금리 인하 기조에 따른 부동산 경기 회복 기대감이 존재하나, 아직까지는 거래량 등의 지표를 통해 보았을 때 평년수준에 현저히 미치지 못하는 수준으로 건설 경기 및 부동산 시장에 대한 전망은 여전히 낙관하기 어려운 상황입니다.
정부기관의 부양책에도 불구하고 부동산 경기침체가 장기화 될 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자분들께서는 이 점 유의해주시길 바랍니다.
라. 국내 주택시장 관련 미분양 및 수급불균형 관련 위험

미분양 주택잔고로 인한 문제는 건설산업 전반에 걸쳐 가장 큰 위험요인
이라 할 수 있습니다.
미분양 적체 현상은 단순히 신규 수요 감소 문제가 아니라, 입주율 저조, 신규사업 축소 등으로 연계될 경우 현금흐름을 악화시킬 개연성이 높기 때문
입니다. 국내 미분양 주택 추이는
2022년 이후 금리 상승으로 인해 주택 수요가 저하됨에 따라 미분양주택이 급증하여, 2022년 12월말 기준 6.8만호를 기록하여 2021년 12월말 대비 약 2.85배 증가
하였습니다.
2023년 12월 기준으로는 6.2만호, 2024년 11월 기준으로는 6.5만호를 기록하며 여전히 높은 수치를 기록
하고 있습니다. 또한, 주택 가격 하락이 우려됨에 따라 주택 매수 심리가 지속적으로 위축되면서 지방을 중심으로 분양률이 큰 폭으로 하락하였습니다.
전국 민간아파트 평균 초기분양률은 2023년 4분기말 기준으로 86.3%이며, 2024년 3분기말 기준으로는 54.5%입니다. 이처럼 여전히 낮은 분양률을 기록하고 있기에 이에 대한 모니터링이 지속적으로 필요
할 것으로 판단됩니다.
향후 국내 경제의 저성장 기조, 가계대출의 급격한 증가에 따른 내수 위축 및 소비 심리 저하, 높은 수준의 주택담보대출 금리 등에 따라 주택 매수 심리가 지속 위축되어 미분양 물량이 증가할 가능성이 존재
합니다. 이와 같이
미분양이 장기간 지속될 경우 공사비용에 대한 금융비용 증가로 사업비 부담이 증가
할 수 있습니다. 또한,
건설사들의 공사 미수금 증가로 이어져 당사회사를 포함한 건설사들의 재무구조 및 수익성을 악화시키는 원인
이므로 투자자분들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
마. 건설 경기 회복 지연에 따른 위험

건설기업 경기실사지수(CBSI)는 국내 건설산업에 종사하는 기업가들의 기대감 및 경기 예측을 지수화한 수치입니다. 건설기업 경기실사지수(CBSI)가 기준선인 100을 밑돌면 현재의 건설 경기 상황을 비관적으로 보는 기업이 낙관적으로 보는 기업보다 많다는 것이며, 100을 넘으면 그 반대를 뜻합니다.
CBSI지수는 2022년 10월 레고렌드사태로 인하여 지수가 60선 이하인 55.4로 떨어진 이후 12월까지 3개월 연속 50선으로 부진한 모습을 보였습니다. 또한 2023년 3분기 이후 공사대수금 및 자금조달 지수가 악화되어 지수가 크게 하락하였으며, 이에 따라 건설경기 전반의 불안심리를 확인할 수 있었습니다. 2023년 12월 CBSI는 75.5p를 기록하며 3개월 연속 지수가 개선되는 모습을 보였으나, 이후 2024년 01월 전월 대비 8.5p 하락한 67.0p를 기록하였습니다. 이는 연초 신규수주가 감소하는 계절적인 영향에 기인한 것으로 추정됩니다. 2024년 12월 종합전망지수는 71.6p로 12월 수주 증가 효과로 인해 신규수주지수가 상승하여 종합실적지수 상승을 견인하였고, 기업규모별 실적지수, 지역별 실적지수 모두 상승하였습니다. 그러나, 여전히 100에 미치지 못하여 건설경기가 악화될 것으로 응답한 비중이 우세합니다.
현재 건설경기 불확실성은 높은 수준이므로 건설경기 침체로 인한 CBSI의 등락이 반복
될 수 있습니다. 따라서, 투자자분들께서는 이점 유의하시기 바랍니다.
바. 건설업 경쟁 심화 및 구조조정 확대 위험

진입장벽이 낮은 건설 산업의 특성 상, 국내에는 많은 수의 업체가 시장에 참여하고 있으며, 그에 따라 국내 시장은 포화된 상태
입니다.
중소 건설사들까지 집계한 건설업체 수는 9.5만개를 상회하여 국내 건설시장 참여자들은 치열한 경쟁 상황
에 놓여 있습니다. 향후
타 업체와 차별화된 능력을 보유하지 못하는 건설 업체는 가격 경쟁의 위험에 직면하게 되어 수익성 저하의 우려
가 있으니 투자자분들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
사. 건설수주 관련 위험

국내 건설수주 규모는 국내외 경기 변동, 국가 정책등의 변화에 따라 그 증감을 반복하고 있습니다.
최근 국내 건설수주 규모는 지속적으로 증가하며, 2020년 194조 750억원, 2021년 211조 9,882억원, 2022년 229조 7,490억원을 기록하였습니다.
그러나 2023년의 경우 고금리 기조로 인해 부동산 경기가 침체 국면에 진입함에 따라 국내 건설수주액은 189조 8,440억원을 기록하며 전년 대비 약 17.4% 감소하였습니다.

2024년 역시 부동산 시장 침체 지속으로 건설업계 자금 조달이 제한되는 등의 이유로 3분기 기준 국내 건설수주액은 전년동기 대비 0.4% 증가한 140조 1,286억원에 그쳤습니다. 향후 고금리 기조 유지, 가계의 소득여건 개선지연, 과거 부동산 규제 관련 정책 여파 등에 따른 부동산 시장의 불확실성 확대로 인하여 국내건설 수주액 하락이 지속될 우려
가 있습니다. 한편,
공공부문 건설수주에 큰 영향을 미치는 SOC에 대한 재정투자는 고용, 생산 유발효과 등 경제적 파급효과가 크고 기업생산 활동에 필요한 인프라를 제공함으로써 국가경쟁력 강화와 지역경제 개발을 가능하게 하는 중요한 요소
중 하나입니다. 2019년 이후 2022년까지 지속 증가하였던 국토교통부 예산은 2023년 처음으로 감소하였으며,
정부안에 따르면 2025년 예산도 전년 대비 약 1.2조원 감소한 19.5조원 수준입니다. 향후에 재정 건전성 유지 및 복지 등 의무지출 소요의 증가라는 재정 여건 하에 SOC 투자가 추가적으로 감소할 수 있습니다.
최근 정부의 SOC 계속사업에 대한 지원의지는 향후 당사를 비롯한 건설업체들에 긍정적인 영향을 미칠 수 있을 것으로 예상되나,
현재로서는 그 이후의 예산 추이를 예측하기 어려운 바, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.아. 시행사 지급보증 관련 위험

국내 PF형태의 대출 중 일부는 사업성 분석에 기초한 금융권으로부터의 대출이 아닌 중대형 시공사의 지급보증에 기초하고 있어 중소형 시행사의 부실이 중대형 건설사의 우발채무로 이어질 우려
가 있습니다.
향후 급격한 부동산 경기 침체로 인해 분양가 하락, 주택수요 심리 위축 및 분양실적 저하 등의 현상이 발생할 경우, 시행사는 분양수입으로 PF 중 일부 상환이 어려울 수 있으며 이 경우 신용보강을 제공한 건설사에 재무적 부담이 발생할 가능성이 존재
하므로 투자자께서는 당사를 포함한 건설산업 전반의 운전자본 및 자금대응력에 대해 지속적인 모니터링이 필요하다는 점을 유의하시기 바랍니다.
자. 중대재해처벌법 시행 관련 위험

중대재해처벌법은 중대재해를 예방하고 시민과 종사자의 생명과 신체를 보호함을 목적으로 2022년 1월 27일부터 시행되었습니다. 법안에 따르면 사망자가 발생하는 중대재해가 발생했을 경우 안전조치가 사전에 충분히 이루어지지 않은 기업의 경영책임자는 1년 이상의 징역 또는 10억원 이하의 벌금에 해당하는 처벌을 받게됩니다
. 당사가 속한 건설업종은 HDC현대산업개발㈜의 광주 화정동 아이파크 붕괴사고(2022년 1월)로 건설현장 안전에 대한 경각심이 증가한 바 있으며, 2022년 12월 GS건설의 공사현장에서 1인의 근로자가 끼임 사고로 인해 사망하였으며 동 공사현장의 공사금액이 50억원 이상임에 따라 GS건설는 중대재해처벌법 위반 여부에 대하여 조사를 받은 바 있으나 노동청 내사종결로 무혐의 처분받은 바 있습니다. 또한 2023년 4월 GS건설의 인천 검단 아파트 주차장 붕괴 사고로 인해 국내 주택사업에 대한 의구심이 다시 한번 증가하였습니다. 이후 2024년 04월 GS건설이 시공하는 전남 나주시 공사현장에서 건설근로자가 추락하는 사고로 중대재해처벌법 또는 산업안전보건법 위반 여부를 조사받고 있습니다.
당사에서는 관계 법령에 따라 매년 회사의 안전 및 보건에 관한 계획을 수립, 전 임직원에 대한 교육 실시, 안전 관련 조직 확대, 대대적인 현장 점검 및 시스템 강화 등을 통해 법 시행에 따른 영향을 최소화 하기 위해 노력하고 있습니다.
다만, 아직 법 시행 초기 단계이기에
실제로 법안이 산업 전반에 끼치는 영향에 대한 불확실성이 존재하며, 법 위반 시 경영책임자의 경영활동 제한, 기업 이미지 저하 등으로 당사에 부정적 영향
을 끼칠 수 있사오니, 투자자께서는 법률 준수 여부를 지속적으로 모니터링 하시기 바랍니다.
차. 수주산업 특성으로 인한 회계처리 방법 상의 위험

건설업은 수주산업 특성으로 인해 공사원가와 수익의 합리적 추정이 어려우며, 이는 회계절벽 현상으로 이어져 신뢰성을 상실할 가능성이 존재
합니다. 또한, 건설업은 계약의 진행률에 따라 수익과 비용을 인식하고 있으며, 해당 측정방식이 수행한
공사를 신뢰성 있게 측정하지 못할 경우 수익과 비용이 왜곡될 위험이 존재
합니다. 금융위원회에서는 2015년 조선업과 건설업 등 수주 산업을 중심으로 대기업의 회계 의혹이 제기됨에 따라 수주산업 회계투명성 제고방안을 공표하였습니다. 이는 수주산업에 대한 합리적 회계처리를 유도하고, 회계 투명성 제고 및 추정의 오류를 최소화하여 대규모 손상 발생을 방지하려는 목적을 가지고 있습니다. 이에 따라, 공사 진행률 및 미청구공사의 증가에 대해 엄격하게 기준을 제시하는 방향으로 시장이 변모해 가는 중이며,
관련 공시 의무를 가중시킴에 따라 보수적 진행률 산정이 이루어질 것으로 예상
됩니다.
상기사항과 관련하여 당사의 경우에도 2024년 지정감사인인 한영회계법인과 기존 감사인의 의견불일치로 인하여 진행률을 재산정하여 과소인식한 공사수익을 추가로 인식하였고, 2022년 연결감사보고서 및 2021년 연결감사보고서를 오류 수정하여 재발행하였습니다.
투자자께서는 건설업종의 이와 같은 회계처리 특성에 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

회사위험

가. 매출액 급변 및 대규모 손실 발생 관련 위험
당사
매출액은 2021년 연결기준으로 252억원에서 2022년 538억원(전년 대비 113.0% 증가), 2023년 1,739억원(전년 대비 223.2% 증가) 등으로 변화하였으며, 2024년 3분기 연결기준 매출은 200억원으로 2024년 3분기 매출 1,320억원에서 84.9% 감소
하였습니다.

당사의 매출원가율 추이를 보면 2021년 63.3%, 2022년 68.4%, 2023년 68.8%까지 지속적으로 증가하였고 2024년 3분기 110.5%로 크게 증가하였습니다. 특히 도급공사의 매출원가율은 2021년 89.1%, 2022년 94.5%, 2023년 94.8%, 2024년 103.3%로 2021년부터 지속적인 주요 원자재의 가격 상승과 외주가공비 및 현장관리비 등 비용 증가로 인해 큰폭으로 증가하는 추세를 보이고 있습니다.

당사는 2021년 영업손실 113억원을 기록한 이후 흑자전환하여 2022년 54억원, 2023년 325억원으로 영업이익이 크게 개선되었습니다. 이는 논현 카일룸M 분양공사매출의 증가에 기인한 것으로서 2024년 3분기 계약된 88세대 중 12세대가 계약해지 됨에 따라 기인식된 매출액이 환입되면서 적자전환되어 영업손실 175억원을 기록하였습니다.

당사는
매출액 측면에서는 신규분양프로젝트가 진행되고 있지 않아 향후 매출액 감소가 예상되고, 손익 측면에서는 공사매출과 관련한 원가율 관리 실패 가능성 등의 변동성에 노출되어 있습니다. 이에 신규분양프로젝트 연기 및 신규 수주 실패 등으로 향후 매출액이 급격히 감소할 경우 , 대규모 영업적자 및 당기순손실이 재현될 가능성이 높습니다. 투자자 여러분들께서는 본 건 투자에 앞서, 상기와 같은 대내외 상황을 종합적으로 고려하시기 바랍니다.나. 재무안정성 위험
당사의 부채비율은 연결기준으로 2021년말 123.9%, 2022년말 245.0%, 2023년말 113.2%, 2024년 3분기말 114.2%로 나타났습니다. 2021년 7월 49회 유상증자 160억원으로 2021년말 낮은 수준의 부채비율을 기록하였으나 2022년 5월 19회 전환사채 100억원, 2022년 9월 20회 전환사채 120억원 및 21회 전환사채 40억원 발행으로 인하여 부채비율이 크게 증가하였습니다. 2023년 51회 유상증자 56억원 및 대규모의 당기순이익을 기록함으로써 부채비율이 2021년 수준으로 감소하였습니다. 이후 2023년 3분기까지 110% 내외 수준을 유지하고 있습니다.
담보제공자산의 장부가액은 1,158억원 수준으로 당사 총 차입금 대비 123.5% 수준입니다.
당사는 이를 바탕으로 추후 만기 시점에 만기 연장이 가능할 것으로 판단하고 있으나,
금융 시장의 예기치 못한 불확실성으로 인하여 당사의 차입금에 대한 만기 연장이 거부될 경우, 당사는 자산 담보제공으로 인해 유형자산 처분 등 우발채무가 현실화될 수 있습니다. 이 경우, 당사 영업활동 및 재무상태에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자 여러분들께서는 이 점에 각별히 유의하시기 바랍니다.다. 매출채권 및 기타채권 회수 지연에 따른 손익 관련 위험2024년 3분기 연결 기준 당사 매출채권 총액은 242억원 수준으로 대손충당금은 20억원이 설정되어 약 8.4%의 대손충당금을 설정
하고 있습니다. 매출채권을 제외한 기타채권 총액은 749억원 수준이며, 대여금 676억원, 미수수익 23억원, 미수금 27억원 및 임차보증금 12억원으로 구성되어 있습니다. 기타채권 대손충당금은 251억원이 설정되어 있으며 기타채권 대손충당금 설정률은 33.5%, 기타채권 순액은 498억원 입니다.
건축산업의 경기 악화에 따라 당사 주요 매출처인 당사의 민간 발주처의 자금사정 악화로 인해, 매출채권 및 기타채권의 회수가 계획대로 진행되지 않거나, 거래처의 대금지급능력 저하로 매출채권 및 기타채권의 회수가 비정상적으로 지연되는 등 채권의 손상 징후가 발생할 경우, 이에 대하여 대손충당금을 추가 설정할 수 있으며, 그 결과 당사의 손익에 부정적 영향을 미칠 수 있으니 투자자들께서는 유의하시기 바랍니다.라. 종속기업 및 특수관계자 거래 관련 위험
증권신고서 제출 전일 기준 당사의 종속기업은 (주)카일룸디앤디, (주)상지그린에너지, (주)카일룸도산이 있습니다.
증권신고서 제출 전일 현재 당사 주요 임원은 종속법인 및 당사의 최대주주의 임원을 겸직하고 있습니다.
이로 인하여 효율적인 경영 전략과 융합적 장기 성장 계획을 꿰할 수 있는 효과를 기대할 수 있습니다. 그러나 이러한 효과를 기대하는 것과는 다르게 겸직 회사간의 이해상충에 대한 문제점 또한 발생할 수 있습니다. 이로 인하여 당사에 불리한 경영 방침이나, 특수관계인의 지원 등이 적시에 이루어지지 않을 가능성이 내포되어 있으며 이러한 가능성이 현실화 될 경우 당사의 사업성 및 재무상태에 불리한 영향을 끼칠 수 있습니다. 2024년 3분기 기준 ㈜카일룸디앤디 공사수입 28억원, ㈜카일룸도산 공사수입 9억원 및 용역매출 4억원을 제외하고 수익 및 비용은 자금거래로 인한 이자수익 및 이자비용으로 구성되어 있습니다.
당사는 현재의 특수관계사간 거래 내역을 감사보고서에 기재하고 있으며 적법하게 처리하고 있습니다. 하지만 이러한 절차에도 불구하고 향후 당사와 특수관계자 간의 부적절한 거래가 나타나는 경우 특수관계자 거래와 관련한 상법 제542조의9(주요주주 등 이해관계자와의 거래) 및 상법시행령 35조(주요주주 등 이해관계자와의 거래) 위반에 따라 당사의 실적 및 주식가치에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 현명하게 판단하시어 투자에 유의하시기 바랍니다.마. 현금흐름 관련 위험
당사는 2023년을 제외한 최근 3개년 및 2024년 3분기 모두 연결기준 양(+)의 영업현금흐름을 나타내고 있습니다. 2021년 당기순손실 365억원을 기록하였음에도 불구하고 영업활동현금흐름 27억원이 유입되고, 투자활동현금흐름 254억원 유입 및 재무환동현금흐름 129억원 유출로 현금및현금성자산액이 150억원이 증가하였습니다. 2022년의 경우, 영업활동현금흐름 51억, 투자활동현금흐름 79억원, 재무활동현금흐름 71억원 유입됨에 따라 현금및현금성자산액이 266억이 증가하였습니다. 2023년의 경우, 투자활동현금흐름 323억원 유입에도 불구하고 영업활동현금흐름 131억 유출 및 재무활동현금흐름 228억원 유출로 인하여 현금및현금성자산액이 36억이 감소하였습니다.
당사의 자본조달비용이 상승하거나 자본조달자체가 어려워질 경우 당사는 유동성 위기, 과다한 이자비용 부담 등의 어려움에 직면할 가능성이 있으며, 당사가 영위하는 사업의 영업환경이 급격하게 개선되지 않는 이상 현금흐름이 단기간내에 개선되지 않을 가능성이 높습니다. 투자자분들께서는 현금흐름과 관련된 위험을 유의하여 주시기 바랍니다.바. 잦은 자금조달에 따른 위험당사는 유상증자 및 전환사채, 신주인수권부사채 발행 등을 통한 증권시장에서의 자금 조달이 빈번하게 이루어지고 있습니다.
당사는 최근 3년간 2021년 07월 유상증자(제3자배정, 160억원), 2022년 05월 전환사채(제19회 전환사채 100억원) 발행, 2022년 09월 전환사채(제20회 전환사채 120억원) 발행, 2022년 09월 전환사채(제21회 전환사채 40억원) 발행, 2022년 09월 유상증자(소액공모 4억원), 2023년 05월 유상증자(제3자배정, 56억원) 및 2024년 03월 유상증자(제3자배정, 70억원)로 지속적으로 자금을 조달하고 있습니다.

증권시장에서의 자금 조달이 빈번하다는 것은 당사의 영업활동을 통해 창출되는 현금흐름이 회사의 투자활동이나, 재무적 융통성 확보에 필요한 수준에 미치지 못함을 의미합니다. 따라서
향후 당사의 실적 개선이 이루어지지 않을 경우, 당사는 증권시장에서의 자금조달이 지속될 가능성이 존재하고, 자금조달을 용이하게 하기 위해 당사에 불리한 발행조건이 산정될 수 있으며, 이는 기존 주주들의 지분 희석화 및 투자원금 손실로 이어질 수 있습니다. 투자자 여러분들께서는 이 점을 반드시 유의하여 주시기 바랍니다.사. 자금조달의 잦은 변경 이력, 자금조달 실패 가능성에 따른 위험
당사는 자금조달 과정에서 수차례 납입일이 연기되거나 대상자가 변동된 사례가 있습니다. 그러나
당사의 최근 자금조달 과정은 순탄치 않았기 때문에 다시 증권시장에서의 자금조달 시도를 하게 되더라도, 현실적으로 자금 조달이 용이하지 않을 수 있습니다.
또한 증권 발행조건이 매우 악화될 가능성도 존재하며, 이는 당사 주주들의 지분 희석을 크게 높일 수 있고, 만일 조달에 성공하여 단기적 유동성을 확보하게 되더라도 다시 장기적으로는 재무 개선이 어려운 상황이 될 수 있습니다. 특히 부채 성격의 신규 조달을 통해 채무 상환에 사용하게 될 경우 회사의 재무비율의 근본적인 개선은 되지 않습니다. 당사는 다양한 부동산 개발사업에 참여하기 위해 적극적인 영업활동을 개진할 예정이지만 부동산 불황 및 원자재 가격 상승 등으로 당사의 개선은 어려울 수 있습니다.
이처럼 당사는 최근 자금조달에 어려움을 겪고 있고, 이는 당사의 사업 축소 및 수익성 저하로 이어질 수 있다는 점을 투자자 여러분들께서는 반드시 유의하여 주시기 바랍니다.아. 우발부채 관련위험당사는 2024년 3분기말에 PF와 관련한 총 120,000백만원의 신용보강을 제공하고 있으며, 전액 당사 단독 사업에 대한 금액입니다. 이중 특수관계자에 제공하는 신용보강은 총 68,000백만원이며, 모두 기타사업과 관련되어 있습니다.
이외에 당사는 2024년 3분기말에 아래와 같이 보증보험회사 등에 보험을 가입하거나 보증서를 발급하는 방식 등으로 현재 발주처 등에 대하여 1,277백만원의 계약이행보증 및 하자보증 등 지급보증을 제공하고 있습니다. 현재
당사가 예상하지 못하는 사건이 발생할 경우 당사의 우발채무가 현실화 되어 회사의 재무부담이 악화될 가능성이 있으며, 사업기간이 남은 PF 현장에 대하여 향후 해당 사업들의 영업상황이 악화되어 시행사의 원리금 상환이 불가하게 될 경우 PF 관련 대출 및 지급보증으로 인해 금융기관과 맺은 보증계약에 의하여 해당 시행사의 채무와 사업장을 인수하게 될 수 있으며, 이럴 경우에 추가적인 대규모 자금소요가 발생되므로 당사의 안정성이 저하될 우려가 있습니다. 또한 향후 개별 현장의 분양성과가 저조할 경우 이에 따른 상기의 우발채무의 실현으로 인해 당사의 재무안정성이 악화될 가능성이 있습니다. 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.자. 소송사건2024년 3분기말 현재 당사가 피고로 계류되어 있는 3건의 주요 소송사건(소송가액 1,150백만원)이 있고,
증권신고서 제출 전일 현재 동 소송의 결과는 예측할 수 없습니다.
해당 소송사건의 최종결과는 예측할 수 없으나, 향후 소송 결과에 따라 당사에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.차. 제제 관련 위험당사는 최근 3년 동안 총 23건의 제재를 받은 바 있습니다. 위에 기재된 당사의 제재 내용은 과징금 납부로 인한 당사의 손익 영향 및 수주 참가 제한으로 인한 거래 중단 등 당사의 재무 및 영업상 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 따라서 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

기타 투자위험

가. 최대주주의 배정물량 청약 계획 및 경영권 변동 가능성

당사의
금번 유상증자로 인하여 기발행주식 총수 3,98
1,814주의 100.46%
에 해당하는 4,000,000주가 추가로 상장
됩니다.
당사의 최대주주 및 특수관계인은 금번 유상증자의 구주주 청약시 배정분에 대해 약 100% 청약할 예정
입니다. 증권신고서 제출 전일 현재 당사의 최대주주 및 특수관계인의 지분율은 18.64%이며 금번 유상증자의 구주주청약 배정분에 대해 약 100% 수준으로 청약시 당사의 최대주주인 ㈜중앙첨단소재 및 특수관계인의 지분율의 변동은 없을 것으로 예상됩니다. 당사의 최대주주는 현재 보유자금 및 차입 등 다양한 방법을 통해 청약에 참여할 예정이나, 추후 1주당 모집가액의 상승 등으로 자금여력이 부족할 경우 미참여할 가능성 또한 존재합니다. 미참여시 당사의 최대주주 상기 최대주주의 주식소유현황 표와 같이 17.62%에서 8.79%까지 8.83%p 하락할 수 있습니다.
최대주주의 청약 미참여로 지분율이 취약해질 경우, 향후 경영권 분쟁이 대두될 가능성을 배제할 수 없습니다. 최대주주 등의 지분율 하락은 향후 안정적인 경영권 유지에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 그 밖에 예상치 못한 경영권 혼란 가능성도 존재하니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
나. 신주의 환금성 제약 및 주가 변동에 따른 손실위험

금번 유상증자 청약에 참여하여 신주를 배정받을 경우, 신주의 추가상장일까지 환금성에 제약이 있으며, 청약 후 추가상장일 사이에 주가가 하락할 경우 원금에 대한 손실 가능성이 있습니다. 또한 당사의 내적인 요인 또는 시장 전체의 환경 변화 등에 의해 주가가 급락할 경우, 투자원금에 대한 손실이 발생할 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

다. 신주 상장에 따른 주가 하락 위험

금번 주주우선공모 유상증자의 발행예정주식수 4,000,000주는 공시서류 제출 전일 기준 발행주식총수 3,981,814주의 100.46%에 해당하는 대규모 신주 발행입니다. 따라서 신주의 추가 상장 시점에 대규모 물량의 일시 출회에 따른 주가 희석화 우려로, 투자자가 경제적 손실을 입을 가능성을 배제할 수 없습니다.당사의 금번 주주우선공모 유상증자가 성공할 경우 4,000,000주가 신규로 발행되어 주식시장의 대규모 유통물량이 출회될 예정입니다. 증자비율 100.46%에 달하는 대규모 유상증자 및 전환사채의 전환 등으로 인해 대규모 물량이 일시 출회되어 주주가치가 크게 하락할 위험을 배제할 수 없습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

라. 청약률 미달에 따른 자금조달 실패 위험
당사가 진행하는 금번 유상증자는 주주우선공모 방식으로 진행됩니다. 금번 유상증자 발행가 산정에 적용되는 할인율이 30%임에도 불구하고, 신고서제출일 현재 주가가 액면가액 5,000원을 하회하고 있습니다. 따라서 금번 유상장자 발행가액은 할인율에도 불구하고 액면가액인 5,000원으로 결정되었습니다. 향후 유의미하게 주가가 상승하지 않을 경우 대규모 미청약주가 발생할 가능성이 높습니다. 또한 주가가 상승하지 않아 발행가액이 액면가액인 5,000원으로 확정될 경우,투자자분들께서는 투자손실이 발생되기에 이 점 유의하시기 바랍니다.한편, 주주우선공모 방식은 구주주의 초과청약(최대 20%)이 존재하지 않아, 주주배정 후 실권주 일반공모 방식 대비 실권주 발생가능성이 높습니다. 또한, 당사의 금번 유상증자는 증자비율 100.46%에 달하는 대규모 유상증자이므로, 대규모 미청약주의 발생으로 당사가 예상하는 공모 예정금액 대비 적은 금액이 모집되어 자금조달에 실패할 위험이 존재합니다. 자금조달에 실패할 경우 사업계획 및 재무개선 계획 등 자금의 사용목적에 차질을 빚을 수 있으며, 향후 수익성 회복에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

마. 투자주의, 투자경고, 투자위험 종목 지정 위험

당사는 최근 3년간 한국거래소의 시장감시위원회로부터 투자주의종목에 6회 지정된 사실이 있습니다.
시장감시위원회에서 투기적이거나 불공정거래의 개연성이 있는 종목을 투자주의종목으로 공표하여 일반 투자자들의 뇌동매매 방지 및 잠재적 불공정거래 행위자에 대한 경각심을 고취시키고 있습니다. 주가가 일정기간 급등하는 등 투자유의가 필요한 종목은 "투자주의종목 -> 투자경고종목 -> 투자위험종목" 단계로 시장경보종목으로 지정되며, 투자경고종목 및 투위험종목 단계에서 매매거래가 정지될 수 있습니다. 투자자들께서는 당사가 최근 3년간 투자주의종목 2회에 지정된 만큼, 당사의 주가 급등락에 따른 뇌동매매에 반드시 유의하여 주시기 바랍니다. 또한, 투자시 잠재적 불공정거래가 있을 가능성을 염두에 두고 임하시기 바랍니다.

바. 상장기업의 관리감독기준 강화에 따른 위험

최근 상장 기업에 대한 금융감독기관 등의 관리감독기준이 엄격해지고 있는 상황으로 관련 규정을 위반할 경우 주권매매정지, 관리종목지정, 상장폐지실질심사, 상장폐지 등의 조치가 취해질 수 있습니다.증권신고서 제출 전일 현재 당사는 관리종목 지정 또는 코스닥시장 퇴출 요건 중 해당되는 사항이 없습니다. 그러나, 향후 당사의 재무상태가 지속적으로 악화되어 자본잠식 상태가 나타나거나 영업실적 적자가 지속되는 등의 내생적 변수, 또는 보통주 거래량 급락 등의 예상하지 못한 외생적 변수로 인하여 상장규정에 저촉되는 상태가 될 가능성을 배제할 수 없습니다. 투자자께서는 이 점에 유의하시고, 회사의 실적, 재무상태 및 주식 시장의 상황을 한국거래소 상장규정과 함께 주의깊게 모니터링하실 필요성이 있습니다.

특히 코스닥시장상장규정 제53조(관리종목), 코스닥시장상장규정 제54조(형식적 상장폐지) 및 제56조(상장적격성 실질심사에 따른 상장폐지) 등의 규정사항에 해당되어 관리종목 지정 및 상장폐지 등이 발생할 위험에 유의하시기 바랍니다.

사. 분석정보의 한계 및 투자판단 관련 위험
본 증권신고서의 효력발생은 정부가 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 이 유가증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니며, 기재사항은 청약일 이전에 변경될 수 있습니다. 본 주식을 청약하고자 하는 투자자께서는 투자결정을 하기 전에 본 증권신고서의 상기 투자위험요소 뿐만 아니라 다른 부분 또한 주의 깊게 검토한 후 이를 고려하여 최종적인 투자판단을 해야 합니다.
다만, 당사가 현재 알고 있지 못하거나 중요하지 않다고 판단하여 상기 투자위험요소에 기재하지 않은 사항이라 하더라도 당사의 운영에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있다는 가능성을 배제할 수 없습니다.
따라서 투자자께서는 상기 투자위험요소에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안 되며, 다양한 방면에서 신중한 검토를 병행하여 독자적으로 판단할 필요가 있습니다.

아. 차입공매도 유상증자 참여 제한 관련 위험
주권상장법인이 유상증자 계획을 공시한 이후 해당 기업의 주식을 공매도 한 자는 증자참여를 제한하되, 예외적인 경우 증자참여를 허용하고 있습니다(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제180조의4). 이와 관련 유상증자 참여가 제한되는 공매도 시점과 증자참여가 허용되는 예외사유를 행령에서 정하도록 위임하고 있습니다. 시행령에 따르면,
유상증자 계획이 공시된 다음 날부터, 발행가격 산정을 위한 대상 거래기간의 마지막날(발행가격 산정 기산일)까지 공매도 한 경우 증자참여가 제한됩니다.

자. 공시서류 정정에 따른 일정 변경 위험
본 공시서류는 공시심사과정에서 일부 내용이 정정될 수 있으며,
투자판단과 밀접하게 연관된 주요 내용이 변경될 경우에는 본 신고서상의 일정에 차질을 가져올 수 있습니다. 또한, 관계기관과의 업무진행 과정에서 일정이 변경될 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

차. 경영환경 변화 등에 따른 위험
당사의 주가는 국내외 주식시장 환경 변화와 같은 외부적 요인에 영향을 받아 변동할 가능성이 존재하며,
당사의 외부적인 경영환경 변화에 따라 당사 실적이 악화될 가능성이 높아질 경우 당사의 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
만일 상기 투자위험요소에 기재한 내용 중 부정적인 요소가 현실화될 경우 당사 및 종속회사의 사업, 재무상태, 기타 운영결과에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있으며, 이에 따라 투자자가 금번 공모 과정에서 취득하게 되는 당사 주식의 시장가격이 하락하여 투자금액에 손실이 발생할 수도 있음을 유의하시기 바랍니다.

카. 유상증자 철회에 따른 위험

금번 유상증자 진행 과정에서 모집 절차의 진행에 중대한 영향을 미칠 만한 사유가 발생하여 당사 혹은 대표주관회사의 판단으로 유상증자가 철회될 수 있습니다.

유상증자 납입 전에 철회될 경우 청약으로 인한 손실은 발생하지 않으나, 철회 시점에 따라 권리락에 따른 주가하락 등으로 인한 손실이 발생할 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

타. 집단 소송 제기 위험
당사가 금번 유상증자를 진행하는 과정에서 소송의 사유가 발생할 경우,
예상하지 못한 시점에서 집단소송의 당사자가 될 수 있습니다. 이 경우, 동 소송에 대응하는데 상당한 시일이 소요될 뿐만 아니라 금전적인 비용을 지출하여 경영활동에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.파. 기타 투자자 유의사항

본 건 유상증자를 통해 취득한 당사의 주식 가치는 하락할 수 있으며, 본 공시서류에서 제시된 투자위험요소 및 기타 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 투자자 여러분의 독자적인 판단에 의해야 함을 다시 한 번 유의하시기 바랍니다.

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

(단위 : 원, 주)

증권의종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출)방법

보통주
4,000,000
5,000
5,000
20,000,000,000
주주우선공모

인수(주선) 여부
지분증권 등 상장을 위한 공모여부

주선
아니오
해당없음
해당없음

인수(주선)인
증권의종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

주선
SK증권
기타
-
-
-
-

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2025년 04월 14일 ~ 2025년 04월 15일
2025년 04월 22일
2025년 04월 17일
2025년 04월 21일
2025년 03월 13일

청약이 금지되는 공매도 거래 기간

시작일
종료일

2025년 02월 08일
2025년 04월 09일

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
8,000,000,000

운영자금
12,000,000,000

발행제비용
216,600,000

신주인수권에 관한 사항

행사대상증권
행사가격
행사기간

-
-
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

일반청약자 환매청구권

부여사유
행사가능 투자자
부여수량
행사기간
행사가격

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】

주요사항보고서(유상증자결정)-2025.02.07

【기 타】

1) 상기 모집가액은 예정가액이며, 확정발행가액은 구주주 청약 초일(2025년 04월 14일) 전 제3거래일(2025년 04월 09일)에 확정되어 2025년 04월 10일에 회사 인터넷 홈페이지(http://www.sangji.co.kr)에 공고되고 금융감독원 전자공시시스템에 공시될 예정입니다.

2) 상기 모집금액 및 발행제비용은 예정발행가액을 기준으로 산정된 것으로 향후 변경될 수 있습니다.

3) 상기 청약기일은 구주주 청약일정이며, 일반공모 청약은 2025년 04월 17일 ~ 2025년 04월 18일 2영업일간 예정되어 있습니다. 일반공모 청약공고는 2025년 04월 17일에 당사 및 모집주선회사의 인터넷 홈페이지를 통해 공고할 예정입니다.

4) 일반공모 청약결과 발생하는 미청약주 및 단수주는 미발행 처리할 예정입니다.

5) 일반공모 청약은 모집주선회사인 SK증권(주)의 본ㆍ지점, 홈페이지 및 HTS에서 가능합니다.

6) SK증권(주)는 금번 (주)상지건설 주주우선공모 유상증자의 모집주선회사입니다. 금번 유상증자는 모집주선 방식으로 진행되는 바, SK증권(주)는 투자중개업자로서 타인의 계산으로 증권의 발행ㆍ인수에 대한 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 영업으로 하게 되며, 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」상 증권의 인수 업무를 수행하지 않습니다.

7) 주주우선공모 방식은 구주주에게 우선적으로 청약에 참여할 수 있는 권리(우선청약권)만을 부여할 뿐, 구주주들에게 신주인수권은 부여되지 않아 신주인수권증서를 발행하거나 매매하지 않습니다. 따라서, 금번 유상증자는 주주배정 방식 유상증자와는 달리 구주주의 신주인수권증서 상장, 계좌간 대체 및 거래 절차가 없습니다.

8) 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제180조의4 및 동법 시행령 제208조의4제1항에 의거, 2025년 02월 08일부터 2025년 04월 09일까지 당사의 주식을 공매도 하거나 공매도 주문을 위탁한 자는 금번 모집(매출)에 청약할 수 없으며, 이를 위반하여 주식을 취득할 경우 동법 제429조의3제2항에 따라 과징금이 부과될 수 있습니다. 다만, 모집(매출)가액의 공정한 가격형성을 저해하지 않는 경우로서 동법 시행령 제208조의4제2항 및 금융투자업규정 제6-34조에 해당할 경우에는 예외적으로 주식 취득이 허용됩니다.

9) 금융감독원에서 본 공시서류를 심사하는 과정에서 주요사항의 변동으로 인한 기재 내용의 정정 등으로 동 증권신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다.

10) 증권신고서의 효력 발생은 본 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요

당사는 2025년 02월 07일 개최한 이사회 결의를 통해 기명식 보통주 4,000,000주를 주주우선공모 증자방식으로 발행하기로 결의하였습니다.

금번 주주우선공모 유상증자의 발행개요는 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주)

증권의 종류
증권수량
액면가액
모집(매출) 가액
모집(매출) 총액
모집(매출) 방법

기명식 보통주
4,000,000
5,000
5000
20,000,000,000
주주우선공모

주1) 1주의 모집가액 및 모집총액은 예정 발행가액을 기준으로 산정하였으며, 확정되지 않은 금액입니다.

공모가격의 결정방법은 본 증권신고서 "제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 공모가격 결정방법"을 참고하시기 바랍니다. 예정발행가액은 최초 이사회결의일(2025년 02월 07일) 직전 거래일을 기산일로 하여 산정하였으며, 최종 발행가액은 구주주 청약초일 전 3거래일에 확정되어 익영업일에 당사 홈페이지(
http://www.sangji.co.kr) 및 금융감독원 전자공시시스템에 공시될 예정입니다.■ 모집(예정)가액당사는 금번 유상증자의 1주당 예정발행가액을 「증권의 발행 및 공시등에 관한 규정」 제5-16조 및 제5-18조의 일반공모 방식으로 유상증자를 하는 경우의 발행가액 산정 방식을 준용하여 30%의 할인율을 적용한 가액으로 산정합니다.

「증권의 발행 및 공시등에 관한 규정」 제5-16조 (적용범위 및 용어의 정의)

- 중략 -③ 이 절에서 "일반공모증자방식"이란 법 제165조의6제1항제3호에 따른 증자방식을 말하며, "주주우선공모증자방식"이란 법 제165조의6제4항제3호에 따른 방식을 말한다.- 후략 -

「증권의 발행 및 공시등에 관한 규정」 제5-18조 (유상증자의 발행가액 결정)

① 주권상장법인이 일반공모증자방식 및 제3자배정증자방식으로 유상증자를 하는 경우 그 발행가액은 청약일전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 주권상장법인이 정하는 할인율을 적용하여 산정한다. 다만, 일반공모증자방식의 경우에는 그 할인율을 100분의 30 이내로 정하여야 하며, 제3자배정증자방식의 경우에는 그 할인율을 100분의 10 이내로 정하여야 한다.- 후략 -

모집(예정)가액은 최초 이사회결의일(2025년 02월 07일) 직전 거래일인 2025년 02월 06일을 기산일로 하여 기산일로부터 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가 (총 거래금액 ÷총 거래량)를 기준주가로 하여 할인율 30%를 적용하여 산정하였습니다. 권리락가 산정을 위한 예정 발행가액 산정은 신주배정기준일로부터 과거 제3거래일 전부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(총 거래금액 ÷총 거래량)를 기준주가로 하여 할인율 30%를 적용하여 산정합니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 예정 발행가액으로 하며, 호가단위 미만은 호가단위로 절상합니다.

■ 예정발행가액 산정표

(기산일 : 2025년 02월 06일)
(단위: 주, 원)

구분
일 자
종가
거 래 량
거 래 대 금
비 고

1
2025/02/04
4,485
3,774
16,731,785
할인율 30%

2
2025/02/03
4,490
3,358
15,170,680

3
2025/01/31
4,515
2,676
12,302,365

합계
9,808
44,204,830

기 준 주 가
4,507.02
= 총 거래대금 / 총 거래량

예 정 발 행 가 액
5,000
호가단위미만은 호가단위 절상(단, 액면가액 이하인 경우 액면가로 발행함)

단, 신주배정기준일(주주확정일) 전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 30%의 할인율을 적용한 예정 발행가액을 산출하여 예정발행가액을 다시 공시할 예정입니다. 이 때 공시되는 예정 발행가액을 기준으로 권리락 조치가 이루어질 예정입니다. 이는 권리락 시 기준이 되는 예정 발행가액을 최초 증권신고서 제출시점에 산출된 예정 발행가액이 아닌 권리락 시점의 주가를 반영한 예정 발행가액을 사용하여 적절한 권리락 조치를 취하기 위함입니다
.

■ 확정발행가액 산정

확정발행가액은 「증권의 발행 및 공시등에 관한 규정」 제5-18조(유상증자의 발행가액 결정)의 산출근거에 의거, 구주주 청약초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 할인율 30%를 적용하여 산정합니다. 따라서 구주주 청약 초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(그 기간 동안 증권시장에서 거래된 해당 종목의 총 거래금액을 총 거래량으로 나눈 가격을 말합니다)를 기준주가로 하여 30%의 할인율을 적용한 확정발행가액을 산출하여 금융위원회(금융감독원) 전자공시시스템에 공시할 예정이며, 회사의 인터넷 홈페이지
(http://www.sangji.co.kr)에 게재하여 개별통지에 갈음할 예정입니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 확정발행가액으로 하며, 호가단위 미만은 호가 단위로 절상합니다.

※ 일반공모 발행가액은 구주주 청약 시 적용된 확정발행가액을 동일하게 적용합니다.

■ 유상증자 방식

금번 유상증자의 인수방식 유형은 "모집주선" 방식입니다. 모집주선의 방식은 증권의 모집주선에 관한 사무절차 등을 금융투자회사에 위탁하며, 증권의 모집 결과 발생하는 미청약분에 대해서 인수책임을 인수기관이 부담하지 않습니다. 이에 따라, 일반공모 청약 결과, 총 청약주식수가 일반공모 모집주식수에 미달하는 경우에는 청약주식수대로 배정하고, 최종 미청약된 잔여 주식은 미발행 처리합니다.

주주우선공모 방식의 유상증자는 기존 주주에게 우선적으로 청약기회를 부여하는 방식으로, 구주주에게 신주를 우선적으로 배정한 후 이에 대한 미청약주식이 발생한 경우에는 이를 일반투자자를 대상으로 공모하는 방식입니다. 다만, 구주주에게 우선청약기회를 부여함에 있어, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조 제2항 제2호 등을 감안하여 금번 유상증자에 참여하는 구주주에게는 보유 주식수에 비례하여 우선청약할 주식수를 배정합니다.

주주우선공모 증자방식은 구주주에게 우선적으로 청약에 참여할 수 있는 권리(우선청약권)만을 부여할 뿐, 구주주들에게 신주인수권은 부여되지 않아 신주인수권증서를 발행하거나 매매하지 않습니다. 따라서, 금번 유상증자는 주주배정 방식 유상증자와는 달리 구주주의 신주인수권증서 상장, 계좌간 대체 및 거래 절차가 없습니다.

「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조 (주식의 배정)

- 중략 -② 유가증권시장 또는 코스닥시장 주권상장법인의 공모증자를 위한 대표주관회사는 공모주식을 다음 각 호에서 정하는 바에 따라 해당 청약자유형군에 배정하여야 한다.- 중략 -2. 주주에게 우선청약권을 부여하는 공모증자의 경우 주주에게 우선청약할 주식수를 정하여 배정한다.- 후략 -

자료: 금융투자협회

■ 공모일정 등에 관한 사항

[주주우선공모 유상증자 주요일정]

일자
업무내용
비고

2025년 02월 07일
이사회결의 및 주요사항보고서 공시
-

2025년 02월 07일
증권신고서 및 예비투자설명서 제출
-

2025년 03월 10일
권리락을 위한 예정 발행가액 산정
신주배정기준일 전 제 3거래일

2025년 03월 11일
예정 발행가액 정정 공시
금융감독원 전자공시시스템(http://dart.fss.or.kr)

2025년 03월 12일
권리락
-

2025년 03월 13일
신주배정기준일
주주확정일

2025년 04월 09일
확정 발행가액 산정
구주주 청약 초일 전 제3거래일

2025년 04월 10일
발행가액 확정 공고

금융감독원 전자공시시스템(http://dart.fss.or.kr)당사 인터넷 홈페이지(
http://www.sangji.co.kr)

2025년 04월 14일~ 2025년 04월 15일
구주주 청약
SK증권(주) 홈페이지(http://www.sks.co.kr)

2025년 04월 17일~ 2025년 04월 18일
일반공모 청약
SK증권(주) 홈페이지(http://www.sks.co.kr)

2025년 04월 21일
청약배정결과 및 환불공고
-

2025년 04월 22일
환불 및 주금납입
-

2025년 05월 07일
신주유통개시일(상장예정일)
-

주1) 당사가 제출한 증권신고서 등 제반서류에 대해 금융감독원이 심사하는 과정에서 정정 요구 등에 따라 상기 일정이 변경될 수 있습니다.

주2) 본 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 투자자에게 귀속됩니다.

2. 공모방법

[공모방식: 주주우선공모]

모 집 대 상
주 수(%)
비 고

구주주 청약
4,000,000주 (100.00%)
- 구주 1주당 신주 배정비율 : 1주당 1.0062518426주- 신주배정 기준일 : 2025년 03월 13일(예정)

일반모집 청약(고위험고수익투자신탁,벤처기업투자신탁,일반투자자 청약 포함)
-
- 구주주 청약 후 발생하는 단수주 및 미청약주에 대해 배정됨

합 계
4,000,000주 (100.00%)
-

주1) 금번 실시하는 유상증자는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제165조의6 및 당사의 정관에 의거하여 주주우선공모증자방식으로 이루어집니다.

주2) 구주주의 개인별 청약한도는 '신주배정기준일' 18시 00분 현재 주주명부에 기재된 소유주식 1주당 신주배정비율을 곱하여 산정된 배정주식수로 하며, 1주 미만은 절사합니다. 단, '신주배정기준일'은 증권신고서의 효력 발생과 유관기관과의 협의과정에 따라 변경될 수 있으며, '신주배정기준일' 현재 신주배정비율은 자기주식의 변동, 주식매수매수선택권의 행사, 주식관련사채의 전환(행사) 등으로 인하여 변경될 수 있습니다.

주3)
구주주 청약 결과 발생한 미청약주 및 단수주는 '모집주선회사'가 일반에게 공모하되, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조 제2항 제6호에 따라 "고위험고수익투자신탁등"에 일반공모 배정분의 10%를 배정하고, "벤처기업투자신탁"에 일반공모 배정분의 25%를 배정합니다. 나머지 일반공모 배정분의 65%에 해당되는 주식은 개인청약자 및 기관투자자에 구분없이 배정합니다. "고위험고수익투자신탁등"에 대한 일반공모 배정분 10%, "벤처기업투자신탁”에 대한 일반공모 배정분 25% 및 개인투자자 및 기관투자자에 대한 일반공모 배정분 65%에 대한 청약경쟁률과 배정은 별도로 산출 및 배정합니다. 다만, 어떤 그룹에 청약미달이 발생할 경우, 청약미달에 해당하는 주식은 청약초과 그룹에 배정합니다.

이후 최종 잔여주식은 최대청약자부터 순차적으로 우선 배정하되, 동순위 최대청약자가 최종 잔여 주식보다 많은 경우에는 "모집주선회사"가 합리적으로 판단하여 배정합니다.

주4) 상기 일반공모를 실시한 이후에도 미청약 상태로 남는 잔여주식에 대하여는 미발행 처리합니다.

■ 구주주 1주당 배정비율 산출근거

구 분
상세 내역

A. 보통주식
3,981,814주

B. 우선주식
-

C. 발행주식총수(A+B)
3,981,814주

D. 자기주식 + 자기주식신탁
6,666주

E. 자기주식을 제외한 발행주식총수 (C-D)
3,975,148주

F. 유상증자 주식수
4,000,000주

G. 증자비율 (F/C)
100.46%

H. 우리사주조합 배정
-

I. 구주주배정 (F-H)
4,000,000주

J. 구주주 1주당 배정비율 (I/E)
1.0062518426

주1) 신주의 배정비율은 주식관련사채의 권리행사 및 자기주식의 변동 등으로 인하여 변경될 수 있습니다.

3. 공모가격 결정방법

■ 예정발행가액 산정당사는 금번 유상증자의 1주당 예정발행가액을 「 증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제5-16조 및 제5-18조의 일반공모 방식으로 유상증자를 하는 경우의 발행가액 산정 방식을 준용하여 30%의 할인율을 적용한 가액으로 산정합니다.모집(예정)가액은 이사회결의일의 직전거래일을 기산일로 하여 기산일로부터 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(총 거래금액 ÷총 거래량)를 기준주가로 하여 할인율 30%를 적용하여 산정합니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 예정 발행가액으로 하며, 호가단위 미만은 호가단위로 절상합니다.당사는 "신주배정기준일"(주주확정일) 전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 30%의 할인율을 적용한 예정 발행가액을 재차 공시할 예정입니다. 이 때 공시되는 예정발행가액을 기준으로 권리락 조치가 이루어질 예정입니다. 이는 권리락 시 기준이 되는 예정발행가액을 최초 증권신고서 제출시점에 산출된 예정발행가액이 아닌 권리락 시점의 주가를 반영한 예정발행가액을 사용하여 적절한 권리락 조치를 취하기 위함입니다.■ 확정 발행가액 산정확정 발행가액은 「 증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」제5-18조(유상증자의 발행가액 결정)의 산출근거에 의거, 구주주 청약초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(그 기간 동안 증권시장에서 거래된 해당 종목의 총 거래금액을 총 거래량으로 나눈 가격)를 기준주가로 하여 30%의 할인율을 적용한 확정발행가액을 산출하여 금융위원회(금융감독원) 전자공시시스템에 공시할 예정이며, 회사의 인터넷 홈페이지
(http://www.sangji.co.kr)에 게재하여 개별통지에 갈음할 예정입니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 확정발행가액으로 하며, 호가 단위 미만은 호가 단위로 절상합니다.※ 일반공모 발행가액은 구주주 청약 시 적용된 확정발행가액을 동일하게 적용합니다.

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 모집 또는 매출 조건

(단위 : 주, 원)

항 목
내 용

모집 또는 매출주식의 수
4,000,000

주당 모집가액
예정가액
5,000

확정가액
-

모집총액
예정가액
20,000,000,000

확정가액
-

청 약 단 위

(1) "구주주"의 청약단위는 1주로 하며, 개인별 청약한도는 신주배정기준일 현재 주주명부에 기재된 소유주식수에 신주배정비율("주주 배정분"에 해당하는 주식수를 자기주식을 제외한 발행주식 총수로 나눈 비율을 말하며, 자기주식과 발행주식총수는 신주배정기준일 현재의 주식수를 말한다)을 곱하여 산정된 배정주식수로 합니다. 다만, 신주배정기준일 현재 신주배정비율은 자기주식 변동으로 인하여 변경될 수 있습니다(단, 1주 미만은 절사한다).(2) 일반청약자의 청약단위는 최소 청약단위 100주이며, 100주이상부터 청약이 가능합니다. 일반청약자의 청약한도는 "일반공모 배정분"의 100% 범위 내로 하며, 청약한도를 초과하는 부분에 대해서는 청약이 없는 것으로 봅니다.

구 분

청약 단위

100주 초과

1,000주 이하

100주 단위

1,000주 초과

5,000주 이하

500주 단위

5,000주 초과

10,000주 이하

1,000주 단위

10,000주 초과

50,000주 이하

5,000주 단위

50,000주 초과

100,000주 이하

10,000주 단위

100,000주 초과

500,000 주 이하

50,000주 단위

500,000주 초과

1,000,000주 이하

100,000주 단위

1,000,000주 초과

500,000주 단위

청약기일
구주주
개시일
2025년 04월 14일

종료일
2025년 04월 15일

일반공모
개시일
2025년 04월 17일

종료일
2025년 04월 18일

청약증거금
구주주
청약금액의 100%

일반공모
청약금액의 100%

납 입 기 일
2025년 04월 22일

배당기산일(결산일)
2025년 01월 01일

주1)
본 증권신고서는 금융감독원에서 심사하는 과정에서 정정요구 등 조치를 취할 수 있으며, 정정 요구 등에 따라 동 신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다. 본 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 유가증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 유가증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.

주2)
상기 일정은 유관기관과의 협의 과정에 의하여 변경될 수 있습니다.

나. 모집 또는 매출의 절차(1) 공고의 일자 및 방법

구 분
일 자
방 법

신주발행 및배정기준일(주주확정일) 공고
2025년 02월 07일

당사 인터넷 홈페이지(
http://www.sangji.co.kr)

모집가액 확정의 공고
2025년 04월 10일

전자공시시스템(http://dart.fss.or.kr)당사 인터넷 홈페이지
(http://www.sangji.co.kr)

일반공모 청약공고
2025년 04월 17일

당사 인터넷 홈페이지(http://www.sangji.co.kr)SK증권(주) 홈페이지(http://www.sks.co.kr)

일반공모 배정공고
2025년 04월 21일
SK증권(주) 홈페이지(http://www.sks.co.kr)

주1) 상기 청약공고일은 미청약주 일반공모 청약 공고일이며, 일반공모는 구주주 청약 후 발생하는 단수주 및 미청약주에 대해 진행될 예정입니다.

(2) 청약 방법1) 구주주 청약: 구주주 중 주권을 증권회사에 예탁한 실질주주는 주권을 예탁한 증권회사의 본ㆍ지점 및 "모집주선회사"의 본ㆍ지점에서 청약할 수 있습니다. 다만, 구주주 중 증권회사에 예탁하지 않고 자기명의의 주권을 직접 보유하고 있는 명부상 주주는 신주배정통지서를 첨부하여 실명확인증표를 제시한 후 "모집주선회사"의 본ㆍ지점에서 청약할 수 있습니다. 청약 시에는 소정의 청약서 2통에 필요한 사항을 기입하여 청약증거금과 함께 제출하여야 합니다.2) 일반공모 청약: 해당 청약사무 취급처에서 사전에 정하여 공시하는 청약방법에 따라 청약사무취급처에 실명확인증표와 소정의 청약서, 청약증거금을 제시하고 청약합니다. 단, 청약증거금은 청약금액의 100%로 하며, 청약증거금은 주금납입일에 납입금으로 대체하되, 청약증거금에 대해서는 무이자로 합니다. 한개의 청약처에서 이중청약은 불가능하며, 집합투자기구 중 운용주체가 다른 집합투자기구를 제외한 청약자의 한 개의 청약처에 대한 복수청약은 불가능합니다. 고위험고수익투자신탁, 벤처기업투자신탁은 청약 시 청약사무 취급처에 '증권인수업무등에관한규정' 제2조 제18호 내지 20호에 따른 요건을 충족하고, 제9조 제4항에 해당하지 않음을 확약하는 서류 및 자산총액이 기재되어 있는 서류를 함께 제출하여야 합니다.3) 본 유상증자에 청약하고자 하는 투자자('자본시장과금융투자업에관한법률' 제9조 제5항에 규정된 전문투자자 및 자본시장과금융투자업에관한법률시행령 제132조에따라 투자설명서의 교부가 면제되는 자 제외)는 청약 전 반드시 투자설명서를 교부 받아야 하고, 이를 확인하는 서류에 서명 또는 기명날인하여야 합니다.4) 기타① 일반공모 청약분을 배정함에 있어 이중청약이 있는 경우에는 그 청약자의 청약 전부를 청약하지 아니한 것으로 봅니다. 단, 구주주가 신주배정비율에 따라 배정받은 주식을 청약한 후 일반공모에 참여하는 경우에는 금지되는 이중청약이 있는 경우로 보지 않습니다.② 1인당 청약한도를 초과하는 청약부분에 대하여는 청약이 없는 것으로 합니다.③ 청약자는 '금융실명거래및비밀보장에관한법률'에 의거하여 실지 명의에 의해 청약해야 합니다.④ '자본시장법과금융투자업에관한법률' 제180조의4 및 동법 시행령 제208조의4제1항에 의거, 2025년 02월 08일부터 2025년 04월 09일까지 당사의 주식을 공매도 하거나 공매도 주문을 위탁한 자는 금번 모집(매출)에 청약할 수 없으며, 이를 위반하여 주식을 취득할 경우 동법 제429조의3제2항에 따라 과징금이 부과될 수 있습니다. 다만, 모집(매출)가액의 공정한 가격형성을 저해하지 않는 경우로서 동법 시행령 제208조의4제2항 및 금융투자업규정 제6-34조에 해당할 경우에는 예외적으로 주식 취득이 허용됩니다.

※ 예외적으로 모집(매출)에 따른 주식 취득이 허용되는 경우

① 모집(매출)에 따른 주식 취득이 금지되는 공매도 거래 기간 중에 전체 공매도 주문수량보다 많은 수량의 주식을 가격경쟁에 의한 거래 방식으로 매수한 경우(매매계약 체결일 기준으로 정규시장의 매매거래시간에 매수한 경우로 한정)

② 한국거래소의 「코스닥시장 업무규정」 또는 「파생상품시장 업무규정」에서 정한 유동성 공급 및 시장조성 목적을 위해 해당 주식을 공매도하거나 공매도 주문을 위탁한 경우

③ 동일한 법인 내에서 모집(매출)에 따른 주식 취득 참여가 금지되는 공매도 거래 기간 중 공매도를 하지 않거나 공매도 주문을 위탁하지 않은 독립거래단위*가 모집(매출)에 따른 주식을 취득하는 경우

*「금융투자업규정」 제6-30조 제5항에 따라 의사결정이 독립적이고 상이한 증권계 좌를 사용하는 등의 요건을 갖춘 거래단위

5) 청약한도① 구주주의 개인별 청약한도는 '신주배정기준일' 18시 00분 현재 주주명부에 기재된 소유주식 1주당 신주배정비율인
1.0062518426주를 곱하여 산정된 배정주식수로하되, 1주 미만은 절사합니다. 단, '신주배정기준일' 현재 신주의 배정비율은 자기주식의 변동, 주식매수매수선택권의 행사, 주식관련사채의 전환(행사) 등으로 인하여 변경될 수 있습니다.② 일반공모 청약자의 청약한도는 일반공모 총 공모주식수 범위 내로 하며, 청약한도를 초과하는 부분에 대해서는 청약이 없는 것으로 간주합니다.(3) 청약사무 취급처

청약대상자
청약취급처
청약일

구주주
특별계좌 보유자(기존 '명부주주')
SK증권(주)의 본ㆍ지점
2025년 04월 14일~ 2025년 04월 15일

일반주주(기존 '실질주주')
1) 주주확정일 현재 당사의 주식을 예탁하고 있는 당해 증권회사 본ㆍ지점2) SK증권(주)의 본ㆍ지점, 홈페이지, HTS, MTS

일반공모청약(고위험고수익투자신탁등 및벤처기업투자신탁청약 포함)
SK증권(주)의 본ㆍ지점, 홈페이지, HTS, MTS
2025년 04월 17일~ 2025년 04월 18일

(4) 청약결과 배정방법1) 구주주 청약: "본 주식"의 100%인 4,000,000주는 신주배정기준일 18:00 현재 주주명부에 등재된 주주(이하 "구주주"라 한다)에게 "본 주식"을 1주당
1.0062518426주의 비율로 배정하되, 1주 미만의 단수주는 배정하지 아니합니다. 단, 신주배정기준일 현재 신주배정비율은 무상감자 혹은 자기주식 변동, 주식매수선택권 등으로 인하여 변경될 수 있으며, 신주배정기준일은 증권신고서의 효력 발생과 유관기관과의 협의과정에 따라 변경될 수 있습니다.

2) 일반공모 청약: 상기
구주주 청약 결과 발생한 미청약주 및 단수주는 '모집주선회사'가 일반에게 공모하되, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조 제2항 제6호에 따라 "고위험고수익투자신탁등"에 일반공모 배정분의 10%를 배정하고, "벤처기업투자신탁"에 일반공모 배정분의 25%를 배정합니다. 나머지 일반공모 배정분의 65%에 해당되는 주식은 개인청약자 및 기관투자자에 구분없이 배정합니다. "고위험고수익투자신탁등"에 대한 일반공모 배정분 10%, "벤처기업투자신탁”에 대한 일반공모 배정분 25% 및 개인투자자 및 기관투자자에 대한 일반공모 배정분 65%에 대한 청약경쟁률과 배정은 별도로 산출 및 배정합니다. 다만, 어떤 그룹에 청약미달이 발생할 경우, 청약미달에 해당하는 주식은 청약초과 그룹에 배정합니다.

이후 최종 잔여주식은 최대청약자부터 순차적으로 우선 배정하되, 동순위 최대청약자가 최종 잔여 주식보다 많은 경우에는 "모집주선회사"가 합리적으로 판단하여 배정합니다.

(i) 일반공모에 관한 배정수량 계산시에는 "모집주선회사"가 청약자 유형군별로 접수한 "총청약수량"을 일반공모 배정분 주식수로 나눈 청약경쟁률에 따라 각 청약자에게 배정합니다.

(ii) 일반공모에 관한 배정시 "모집주선회사"의 "총청약물량"이 "일반공모 배정분" 주식수를 초과하는 경우에는 청약경쟁률에 따라 5사6입을 원칙으로 안분 배정하여 잔여주식이 최소화되도록 합니다. 다만, 고위험고수익투자신탁등에 대한 공모주식 10%와 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25%와 개인투자자 및 기관투자자에 대한 공모주식 65%에 대한 청약경쟁률과 배정은 별도로 산출 및 배정합니다.
다만, 어떤 그룹에 청약미달이 발생할 경우, 청약미달에 해당하는 주식은 청약초과 그룹에 배정합니다.

이후 최종 잔여주식은 최대청약자부터 순차적으로 우선 배정하되, 동순위 최대청약자가 최종 잔여 주식보다 많은 경우에는 "모집주선회사"가 합리적으로 판단하여 배정합니다.

(iii) 일반공모 청약결과 일반공모 총 청약주식수가 일반공모 주식수에 미달하는 경우, 최종 미청약된 잔여주식은 미발행 처리한다.

(5) 주권교부에 관한 사항

- 신주상장 및 유통개시일(예정): 2025년 05월 07일(2019년 9월 16일 전자증권제도가 시행됨에 따라 실물 주권의 교부 없이 각 주주의 보유 계좌로 상장일에 주식이 등록발행되어 입고되며, 상장일부터 유통 가능합니다. 단, 유관기관과의 업무 협의 과정에서 상기 일정은 변경될 수 있음을 유의하시기 바랍니다.)

(6) 투자설명서 교부에 관한 사항1) 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제124조에 의거, 금번 유상증자의 청약에 참여하시는 투자자께서는 투자설명서를 의무적으로 교부받아야 합니다.2) 금번 유상증자에 청약하고자 하는 투자자(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제9조 제5항에 규정된 전문투자자 및 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제132조에 따라 투자설명서의 교부가 면제되는자 제외)께서는 청약 전 투자설명서의 교부에 대한 확인 등의 절차를 수행하지 아니하면, 금번 유상증자의 청약에 참여할 수 없습니다.3) 투자설명서 수령거부 의사표시는 서면, 전화, 전신, 팩스, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신으로만 하여야 합니다.

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」

제9조 (그 밖의 용어의 정의)⑤ 이 법에서 "전문투자자"란 금융투자상품에 관한 전문성 구비 여부, 소유자산규모 등에 비추어 투자에 따른 위험감수능력이 있는 투자자로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다. 다만, 전문투자자 중 대통령령으로 정하는 자가 일반투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우 금융투자업자는 정당한 사유가 있는 경우를 제외하고는 이에 동의하여야 하며, 금융투자업자가 동의한 경우에는 해당 투자자는 일반투자자로 본다. <개정 2009.2.3>1. 국가2. 한국은행3. 대통령령으로 정하는 금융기관4. 주권상장법인. 다만, 금융투자업자와 장외파생상품 거래를 하는 경우에는 전문투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우에 한한다.5. 그 밖에 대통령령으로 정하는 자제124조 (정당한 투자설명서의 사용)① 누구든지 증권신고의 효력이 발생한 증권을 취득하고자 하는 자(전문투자자, 그 밖에 대통령령으로 정하는 자를 제외한다)에게 제123조에 적합한 투자설명서를 미리 교부하지 아니하면 그 증권을 취득하게 하거나 매도하여서는 아니 된다. 이 경우 투자설명서가 제436조에 따른 전자문서의 방법에 따르는 때에는 다음 각 호의 요건을 모두 충족하는 때에 이를 교부한 것으로 본다.1. 전자문서에 의하여 투자설명서를 받는 것을 전자문서를 받을 자(이하 "전자문서수신자"라 한다)가 동의할 것2. 전자문서수신자가 전자문서를 받을 전자전달매체의 종류와 장소를 지정할 것3. 전자문서수신자가 그 전자문서를 받은 사실이 확인될 것4. 전자문서의 내용이 서면에 의한 투자설명서의 내용과 동일할 것

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」

제11조 (증권의 모집·매출)① 법 제9조제7항 및 제9항에 따라 50인을 산출하는 경우에는 청약의 권유를 하는 날 이전 6개월 이내에 해당 증권과 같은 종류의 증권에 대하여 모집이나 매출에 의하지 아니하고 청약의 권유를 받은 자를 합산하되, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자는 제외한다.1. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 전문가가. 제10조제1항제1호부터 제4호까지의 자나. 제10조제3항제12호·제13호에 해당하는 자 중 금융위원회가 정하여 고시하는 자다. 「공인회계사법」에 따른 회계법인라. 「신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률」에 따른 신용평가업자(이하 "신용평가업자"라 한다)마. 발행인에게 회계, 자문 등의 용역을 제공하고 있는 공인회계사·감정인·변호사·변리사·세무사 등 공인된 자격증을 가지고 있는 자바. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 전문가로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자제132조 (투자설명서의 교부가 면제되는 자)법 제124조제1항 각 호 외의 부분 전단에서 "대통령령으로 정하는 자"란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다.1. 제11조제1항제1호다목부터 바목까지 및 같은 항 제2호 각 목의 어느 하나에 해당하는 자2. 투자설명서를 받기를 거부한다는 의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ팩스, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시한 자3. 이미 취득한 것과 같은 집합투자증권을 계속하여 추가로 취득하려는 자. 다만, 해당 집합투자증권의 투자설명서의 내용이 직전에 교부한 투자설명서의 내용과 같은 경우만 해당한다.

4) 투자설명서 교부방법 및 일시① 교부장소 : SK증권(주) 본ㆍ지점 및 홈페이지와 HTS, MTS(구주주에게는 우편 발송할 예정입니다.)② 교부방법※투자설명서 교부방법 및 일시

구분
교부방법
교부일시

우리사주조합

청약자

자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제132조에 의해 투자설명서 교부가 면제됨
해당사항 없음

구주주

청약자

1),2),3)을 병행

1) 등기우편 송부

2) "모집주선회사"의 본ㆍ지점 교부

3) "모집주선회사"의 홈페이지나 HTS, MTS에서 교부

1) 우편송부시 : 2025년 04월 14일 전 수취 가능

2) "모집주선회사"의 본ㆍ지점 : 청약종료일 (2025년 04월 15일)까지

3) "모집주선회사"의 홈페이지 또는 HTS, MTS 교부 : 청약종료일 (
2025년 04월 15일)까지

일반

청약자

1), 2)를 병행

1) "모집주선회사" 의 본ㆍ지점에서 교부

2) "모집주선회사" 의 홈페이지나 HTS, MTS 에서 교부

1) "모집주선회사" 의 본ㆍ지점 : 청약종료일 (
2025년 04월 18일)까지

2) "모집주선회사" 의 홈페이지 또는 HTS, MTS 교부 : 청약종료일 (
2025년 04월 18일)까지

(*) 구주주 교부방법- 구주주에 대해서는 투자설명서를 우편으로 교부할 예정입니다. 다만, 모집주선회사인 SK증권(주)를 통해 청약하는 구주주께서는 SK증권(주)의 홈페이지 및 HTS, MTS를 통해서도 투자설명서를 교부받을 수 있습니다.(*) 일반청약자 교부 방법- 원칙적으로 투자설명서는 상기 교부장소에서 인쇄된 문서의 방법으로 교부합니다.- SK증권(주)의 홈페이지 또는 HTS, MTS에서 투자설명서를 다운로드 받을 수 있으며, 다운로드를 완료한 이후에 청약할 수 있습니다.- 단, 전자문서 수신자의 사전동의 후 수신자가 전자문서의 종류와 장소를 지정한 상태에서 전자문서 수신사실이 확인될 수 있는 경우 전자문서도 가능합니다. 전자문서 형태의 투자설명서는 다음의 요건을 모두 충족하여야 정상적으로 교부된 것으로 간주되어 청약이 가능합니다.

1. 전자문서에 의하여 투자설명서를 받는 것을 전자문서수신자가 동의할 것2. 전자문서수신자가 전자문서를 받을 전자전달매체의 종류와 장소를 지정할 것3. 전자문서수신자가 그 전자문서를 받은 사실이 확인될 것4. 전자문서의 내용이 서면에 의한 투자설명서의 내용과 동일할 것

③ 기타사항

- 본 청약에 참여하고자 하는 투자자는 청약 전 반드시 투자설명서를 교부 받은 후 교부확인서에 서명하여야 합니다.

- 투자설명서 수령거부 의사표시는 서면, 전화ㆍ전신ㆍ모사전송, 전자우편 및 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로만 하여야 합니다.

- 투자설명서 교부를 받지 않거나, 수령거부의사를 상기와 같은 방법 등으로 표시하지 않은 경우, 본 유상증자의 청약에 참여할 수 없습니다.

- 전자문서의 방법으로 투자설명서를 교부 받고자 하는 투자자는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제124조 제1항 각호의 요건을 모두 충족하여야 합니다.

④ 투자설명서 수령 확인절차

(ⅰ) 우편을 통한 투자설명서 수령 청약자(구주주 청약의 경우)- 청약을 위해 청약처를 방문할 경우, 직접 투자설명서 교부확인서를 작성하고 청약을 진행하시기 바랍니다.

- 홈페이지, HTS 및 MTS를 통한 청약 시 투자설명서 수령여부를 확인하여야 청약 가능합니다.- 구주주 청약의 경우 유선청약이 가능합니다. 유선 상으로 신분확인을 하신 후, 투자설명서 교부 확인을 해주시고 청약을 진행하여 주시기 바랍니다.(ⅱ) 지점 방문을 통한 투자설명서 수령 시- 투자설명서 교부확인 후 청약을 진행하시기 바랍니다.

(ⅲ) SK증권(주)의 홈페이지, HTS 및 MTS를 통한 교부(일반청약의 경우)- 홈페이지 및 HTS, MTS의 경우 청약화면에 추가된 투자설명서 다운로드 및 투자설명서 교부 확인에 체크가 선행되어야 청약업무 진행이 가능합니다.

다. 청약증거금의 대체 및 반환 등에 관한 사항(1) 청약증거금은 주금납입일에 납입금으로 대체하되 청약증거금에 대하여는 무이자로 합니다. 일반청약 주식수가 일반공모 주식수를 초과하여 청약증거금이 발생한 경우, 그 초과 청약증거금은 주금납입일에 해당 청약취급처에서 환불합니다.(2) 주금납입처 :
우리은행 광희동금융센터

5. 인수 등에 관한 사항

SK증권(주)는 (주)상지건설 주주우선공모 유상증자의 모집주선회사이며, 투자중개업자로서 타인의 계산으로 증권의 발행ㆍ인수에 대한 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 영업으로 하게 되며, 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」상 증권의 인수업무를 수행하지 않습니다.

II. 증권의 주요 권리내용

당사가 금번 유상증자를 통하여 발행할 증권은 기명식 보통주이며, 당사 정관에 근거한 동 증권의 주요 권리내용은 다음과 같습니다
1. 주식에 관한 사항

제5조【발행예정주식의 총수】회사가 발행할 주식의 총수는 400,000,000주로 한다.제6조【1주의 금액】회사가 발행하는 주식 1주의 금액은 금 5,000원으로 한다.제7조【회사가 설립 시에 발행하는 주식의 총수】회사가 설립 시에 발행하는 주식의 총수는 5,000주(설립 당시의 1주의 금액 5,000원 기준)로 한다.제8조【주권의 발행과 종류】① 회사가 발행할 주식은 기명식 보통주식과 기명식 우선주식으로 한다.② <조항 삭제, 2019.03.26>제8조의4【주식 등의 전자등록】회사는 「주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률」제2조 제1호에 따른 주식 등을 발행하는 경우에는 전자등록기관의 전자등록계좌부에 주식 등을 전자등록하여야 한다. 다만, 회사가 법령에 따른 등록의무를 부담하지 않는 주식등의 경우에는 그러하지 아니할 수 있다.

2. 신주인수권에 관한 사항

제9조【신주인수권】① 주주는 그가 소유한 주식의 수에 비례하여 신주의 배정받을 권리를 갖는다.② 회사는 제1항의 규정에도 불구하고 다음 각호의 어느 하나에 해당하면 이사회의 결의로 주주 외의 자에게 신주를 배정할 수 있다.1. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의6에 따라 일반공모증자 방식으로 신주를 발행하는 경우2. 상법.제542조의3에 따른 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우3. 발행하는 주식총수의 100분의 20 범위 내에서 우리사주조합원에게 주식을 우선배정하는 경우4. 근로복지기본법.제39조의 규정에 의한 우리사주매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우5. 상법」제418조 제2항의 규정에 따라 신기술의 도입, 재무구조개선 등 회사의 경영상 목적을 달성하기위하여 필요한 경우6. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률.에 의하여 주식예탁증서(DR) 발행에 따라 신주를 발행하는 경우7. 회사가 경영상 필요로「외국인투자 촉진법」에 의한 외국인 투자를 위하여 신주를 발행하는 경우③ 제2항 각호 중 어느 하나의 규정에 따라 신주를 발행할 때 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 .증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정. 등 관계 법령에 따라 이사회의 결의로 정한다.④ 신주인수권의 포기 또는 상실에 따른 주식과 신주배정에서 발생한 단주의 처리 방법은 .자본시장과 금융투자업에 관한 법률. 등 관계 법령에 따라 이사회의 결의로 정한다.

3. 의결권에 관한 사항

제25조【주주의 의결권】주주의 의결권은 1주마다 1개로 한다.제26조【상호주에 대한 의결권 제한】회사, 회사와 회사의 자회사 또는 회사의 자회사가 다른 회사의 발행주식총수의 10분의 1을 초과하는 주식을 가지고 있는 경우, 그 다른 회사가 가지고 있는 이 회사의 주식은 의결권이 없다.제27조【의결권의 불통일행사】① 2 이상의 의결권을 가지고 있는 주주가 의결권의 불통일행사를 하고자 할 때는 회일의 3일 전에 회사에 대하여 서면으로 그 뜻과 이유를 통지하여야 한다.② 회사는 주주의 의결권의 불통일행사를 거부할 수 있다. 그러나 주주가 주식의 신탁을 인수하였거나 기타타인을 위하여 주식을 가지고 있는 경우에는 그러하지 아니하다.제28조의2【의결권의 대리행사】① 주주는 대리인에게 그 의결권을 행사하게 할 수 있다.② 제1항의 대리인은 주주총회 개시 전에 그 대리권을 증명하는 서면(위임장)을 제출하여야 한다.제29조【주주총회의 결의 방법】① 주주총회의 결의는 법령과 정관에 다른 정함이 있는 경우를 제외하고는 출석한 주주 의결권의 과반수와 발행주식총수의 4분의 1 이상의 수로써 한다.② 제1항의 규정에도 불구하고, 다음 각호에 해당하는 안건의 의결에 있어서는 출석한 주주의 의결권의 5분의 4 이상으로 하되 발행주식 총수의 4분의 3 이상의 수로써 한다. 다만, 이와 같은 결의 방법을 적용할 안건은 주주총회를 소집할 때 미리 적시하여야 한다.1. 적대적 인수·합병의 승인을 결의하는 경우2. 적대적 인수·합병으로 인하여 기존 이사의 해임을 결의하는 경우3. 적대적 인수·합병으로 인하여 신규 이사의 선임을 결의하는 경우4. 본항에서 정한 사항에 관한 정관의 개정을 결의하는 경우제30조【주주총회의 의사록】① 주주총회의 의사에는 의사록을 작성하여야 한다.② 의사록에는 그 경과요령과 결과를 기재하고 의장과 출석한 이사가 기명날인 또는 서명하여, 본점과 지점에 비치한다.

4. 배당에 관한 사항

제11조【신주의 동등배당】회사가 정한 배당기준일 전에 유상증자, 무상증자 및 주식배당에 의하여 발행한 주식에 대하여는 동등배당한다.제52조【이익금의 처분】회사는 매 사업연도의 처분 전 이익잉여금을 다음과 같이 처분한다.1. 이익준비금2. 기타의 법정준비금3. 배당금4. 임의적립금5. 기타의 이익잉여금처분액제53조【이익배당】① 이익의 배당은 금전과 주식으로 할 수 있다.② 이익의 배당을 주식으로 하는 경우 회사가 수종의 주식을 발행한 때에는 주주총회의 결의로 그와 다른 종류주식으로도 할 수 있다.③ 제1항의 배당은 매 결산기 말 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 지급한다.

III. 투자위험요소

1. 사업위험

가. 국내외 경기침체 및 경기변동에 따른 사업환경 악화 위험
국제통화기금(IMF)이 2025년 01월 발표한 World Economic Outlook(세계경제전망보고서)에 따르면, 세계경제성장률 전망치는 2024년 3.2%, 2025년 3.3%로 발표되었습니다. 이는 지난 2024년 10월 전망치인 2024년 3.2%, 2025년 3.2%와 비교 시 2024년 전망치는 동일한 수치이고, 2025년 전망치는 0.1%p 상향한 수치입니다.
IMF는 올해 세계 성장률에 대해 지난 10월 전망 대비 세계 경제의 하방조정 위험요인이 보다 확대된 것으로 평가하였는데, 상방 요인으로 무역협정 추가 체결 등 자유무역 기조 확대와 함께 노동력 확충, 경쟁 촉진, 혁신 지원 등을 위한 구조개혁 추진 등을 제시하였습니다. 반면, 미국 신정부의 보호무역주의 확대와 이민 제한 정책이 무역 갈등 심화와 노동력 공급 차질을 야기해 미국은 물론 세계 경제 모두에 부정적인 영향을 초래할 위험 등을 하방조정 요인으로 지적하였습니다.최근 세계 및 국내 경기는 미국과 중국을 비롯한 주요 국가 간의 경제관계 악화 및 무역갈등, 중국 및 기타 주요 신흥시장의 경제성장 둔화, 유럽 및 중남미의 경제 및 정치 상황 악화, 여러 지역에서의 지정학적 및 사회적 불안정성 지속 등 다양한 불확실성을 내포하고 있습니다. 글로벌 경제가 단기적으로 회복되고 있다고는 하나, 여전히 위험요인이 상존한 상황으로 민간 및 기업 부문의 소비 역시 이러한 요인들과 밀접한 연관성을 보이고 있습니다. 상기 내용을 포함한
국내외의 다양한 요인들로 인해 향후 국내 경기가 크게 둔화되거나 경기침체가 지속될 경우 당사의 매출 및 수익성에 부정적 요인으로 작용할 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(1) 글로벌 경기 동향

국제통화기금(IMF)이 2025년 01월 발표한 World Economic Outlook(세계경제전망보고서)에 따르면, 세계경제성장률 전망치는 2024년 3.2%, 2025년 3.3%로 발표되었습니다. 이는 지난 2024년 10월 전망치인 2024년 3.2%, 2025년 3.2%와 비교 시 2024년 전망치는 동일한 수치이고, 2025년 전망치는 0.1%p 상향한 수치입니다. IMF는 올해 세계 성장률에 대해 지난 10월 전망 대비 세계 경제의 하방조정 위험요인이 보다 확대된 것으로 평가하였는데, 상방 요인으로 무역협정 추가 체결 등 자유무역 기조 확대와 함께 노동력 확충, 경쟁 촉진, 혁신 지원 등을 위한 구조개혁 추진 등을 제시하였습니다. 반면, 미국 신정부의 보호무역주의 확대와 이민 제한 정책이 무역 갈등 심화와 노동력 공급 차질을 야기해 미국은 물론 세계 경제 모두에 부정적인 영향을 초래할 위험 등을 하방조정 요인으로 지적하였습니다. 한편, 국제통화기금은 우리나라 2024년 성장률을 지난 10월 전망 대비 2.2%로 0.3%p 하향하였으며, 2025년 성장률은 지난 10월 전망 대비 2.0%로 0.2%p 하향 조정하였습니다.

[국제통화기금(IMF)의 주요 국가별 경제성장률 전망치]

(단위: %, %p)

구분
2024년
2025년
2026년

24.10월(A)
25.1월(B)
조정폭(B-A)
24.10월(C)
25.1월(D)
조정폭(D-C)

세계
3.2
3.2
3.3
0.1
3.3
3.3
0.0

선진국
1.7
1.8
1.9
0.1
1.8
1.8
0.0

미국
2.8
2.2
2.7
0.5
2.2
2.1
(0.1)

유로존
0.8
1.2
1.0
(0.2)
1.2
1.4
(0.3)

일본
(0.2)
1.1
1.1
0.0
1.1
0.8
0.0

영국
0.9
1.5
1.6
0.1
1.5
1.5
0.0

신흥개도국
4.2
4.2
4.2
0.0
4.2
4.3
0.1

중국
4.8
4.5
4.6
0.1
4.1
4.5
0.0

인도
6.5
6.5
6.5
0.0
6.5
6.5
0.0

한국
2.2
2.2
2.0
(0.2)
2.2
2.1
(0.1)

주) 2025년, 2026년의 경제성장률은 전망치출처 : IMF World Economic Outlook (2025.01)

2024년 12월 발표된 OECD 경제전망 자료에 따르면 OECD는 2024년 세계경제성장률 전망치를 2024년 9월 전망치와 동일한 3.2%로 전망하였습니다. OECD는 2024년 세계경제가 국가와 권역별 차이는 존재하지만 전반적으로 회복력을 유지했다고 평가했습니다. 헤드라인 인플레이션이 대부분 국가의 중앙은행의 목표치로 되돌아왔고, 노동시장의 긴축이 완화되었음에도 실업률 역시 많은 국가에서 역사적 저점 부근에 머물러 있는 상황으로 분석했습니다. 또한, 향후 낮은 인플레이션과 꾸준한 고용 지속, 비교적 확장적인 통화정책이 글로벌 수요를 뒷받침하여 세계 경제 성장률이 안정적으로 유지될 것으로 전망했습니다. 지역별로는 미국과 브라질의 견조한 성장, 유럽 경제 회복 속도 가속화, 인도 및 인도네시아 등 신흥 시장의 활발한 내수 수요 지속, 중국과 일본의 경기 부양책으로 인한 아시아 경제 성장 등이 일어날 것으로 전망했습니다. 다만, 최근까지 이어진 주요국 긴축 정책의 시차 효과가 경기 하방 요인으로 작용할 수 있으며, 중동 지역의 지정학적 리스크 등 역시 경기 하방 요인으로 언급했습니다. 한국의 경우, 경제 성장률이 2024년 2.3%(2024년 9월에 발표된 전망 대비 0.2%p. 하락한 수치)로 기록한 후, 2025년에 2.1%를 기록할 것으로 전망하였습니다. OECD는 한국 경제 성장률 전망의 근거로 견조한 글로벌 수요가 수출을 지탱하고, 금리 하락과 실질임금 상승으로 금년 말부터 민간 소비가 증가할 것으로 예상하였습니다..

[경제협력기구(OECD) 경제성장률 전망치]

(단위 : %, %p.)

구 분
2023
2024
2025

24. 9월(A)
24.12월(B)
조정폭(B-A)
24.9월(C)
24.12월(D)
조정폭(D-C)

세계
3.1
3.2
3.2
0.0
3.2
3.3
0.1

G20
3.4
3.2
3.3
0.1
3.1
3.3
0.2

미국
2.5
2.6
2.8
0.2
1.6
2.4
0.8

유로존
0.5
0.7
0.8
0.1
1.3
1.3
0.0

일본
1.7
(0.1)
(0.3)
(0.2)
1.4
1.5
0.1

한국
1.4
2.5
2.3
(0.2)
2.2
2.1
(0.1)

중국
5.2
4.9
4.9
0.0
4.5
4.7
0.2

인도
8.2
6.7
6.8
0.1
6.8
6.9
0.1

주) 2024년, 2025년의 경제성장률은 전망치출처 : OECD Economic Outlook, Report (2024.12)

(2) 국내 경기 동향

한국은행이 2024년 11월에 발표한 '경제전망보고서'에 따르면 디스인플레이션 및 금리인하 사이클 진전에도 불구하고 美대선 이후 주요국 경제정책을 둘러싼 불확실성 증대로 성장의 하방리스크가 높아졌다고 전망했습니다. 이에 따라 한국은행은 향후 세계경제 성장률을 2024년 3.1%, 2025년 3.0%로 예상하고 있으며, 세계교역 신장률은 2024년 2.8%, 2025년 3.1%를 기록할 것으로 전망하였습니다.

[세계 경제성장률 전망]

(단위: %)

구분
2023년
2024년
2025년(E)

상반기
하반기(E)
연간(E)
상반기
하반기
연간

세계경제 성장률
3.3
3.2
3.1
3.1
3.1
3.0
3.0

미국
2.9
3.0
2.4
2.7
2.1
1.8
2.0

유로
0.4
0.5
1.1
0.8
1.2
1.3
1.2

중국
5.2
5.0
4.5
4.7
4.4
4.2
4.3

일본
1.7
-1.0
1.0
0.1
1.7
0.6
1.1

세계교역 신장률
0.8
2.2
3.4
2.8
3.4
2.9
3.1

출처 : 한국은행(경제전망보고서, 2024.11)

국내경제는 내수의 회복흐름이 완만한 가운데 그간 견조했던 수출 증가세가 점차 둔화됨에 따라 금년 2.2%에서 내년 1.9%로 성장률이 낮아질 것이라고 전망했습니다. 소비를 중심으로 완만한 성장세를 이어가겠으나 주력업종에서의 주요국과의 경쟁 심화, 보호무역 기조 강화 등으로 수출 증가세가 예상보다 낮아질 것으로 예상했으며, 내수의 경우 기업 투자여력 증대, 디스인플레이션 진전 등에 힘입어 개선 흐름을 재개하겠지만 당초 예상보다 부진할 것으로 전망했습니다. 이에 따라 2024년 국내경제 성장률을 지난 8월에 발표한 전망치인 2.4% 대비 소폭 하향해 2.2%로 전망했으며, 2025년 국내경제 성장률은 전망치 또한 지난 8월보다 소폭 하락한 1.9%로 전망했습니다. 또한 국내경제의 성장경로에는 주요국 성장 및 물가흐름, IT경기 확장 속도, 글로벌 정치 상황 등과 관련한 불확실성이 여전히 높은 상태이며 물가의 경우 기상여건, 공공요금 조정 시기 등과 같은 리스크가 잠재해 있다고 설명했습니다.

[국내 경제성장 전망]

(전년동기대비, %)

구분
2023년
2024년
2025년(E)

상반기
하반기(E)

연간
(E)

상반기
하반기
연간

GDP 성장률
1.4
2.8
1.6
2.2
1.4
2.3
1.9

민간소비
1.8
1.0
1.4
1.2
1.8
2.3
2.0

설비투자
1.1
(1.8)
4.9
1.5
5.7
0.5
3

지식재산생산물투자
1.7
1.5
(0.1)
0.7
2.7
5.0
3.9

건설투자
1.5
0.4
(2.9)
(1.0)
(3.2)
0.5
(1.0)

재화수출
2.9
8.4
4.3
6.3
1.4
1.7
1.5

재화수입
(0.3)
(1.3)
3.6
1.1
3.0
0.9
1.9

출처 : 한국은행(경제전망보고서,
2024.11)

최근 세계 및 국내 경기는 미국과 중국을 비롯한 주요 국가 간의 경제관계 악화 및 무역갈등, 중국 및 기타 주요 신흥시장의 경제성장 둔화, 유럽 및 중남미의 경제 및 정치 상황 악화, 여러 지역에서의 지정학적 및 사회적 불안정성 지속 등 다양한 불확실성을 내포하고 있습니다. 글로벌 경제가 단기적으로 회복되고 있다고는 하나, 여전히 위험요인이 상존한 상황으로 민간 및 기업 부문의 소비 역시 이러한 요인들과 밀접한 연관성을 보이고 있습니다. 상기 내용을 포함한 국내외의 다양한 요인들로 인해 향후 국내 경기가 크게 둔화되거나 경기침체가 지속될 경우 당사의 매출 및 수익성에 부정적 요인으로 작용할 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

나. 기간산업 특성에 따른 건설업 업황의 위험건설업은 주택, 산업시설의 구축, 사회간접자본, 국토개발 등 실물자본의 형성을 담당하는 광의의 서비스산업으로 국내 경제의 성장을 뒷받침하는 보완적 산업이며,
타산업에 비해 생산과 고용, 부가가치 창출면에서 유발효과가 큰 국가 전략적 산업입니다. 또한,
건설업은 정부의 경기 부양 정책 내지 산업기반시설 확충 및 부동산 소득에 대한 세제정책에 따라 크게 영향을 받는 산업입니다. 따라서, 건설업은
향후 정부정책, 경제성장률 및 건설경기 변동에 따라 당사회사가 속한 사업의 수익성도 변동될 수 있기 때문에 투자자분들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

건설업은 주택, 산업시설의 구축, 사회간접자본, 국토개발 등 실물자본의 형성을 담당하는 광의의 서비스산업으로 분류되고 있으며, 시장진입은 용이한 반면 업무영역이 다양하여 각종 건설영역의 시공경험을 보유하는 데는 상당한 시간과 노력이 소요됩니다. 또한, 국민생활의 기본인 주택의 건설에서부터 도로, 항만, 산업시설, 국토개발, 국제적 개발사업에 이르기까지 광범위한 고정자산과 사회간접자본 형성을 생산 대상으로 하는 산업으로 건설수요에 따라 생산활동이 파생되는 산업적 특성을 지니고 있습니다. 이처럼 타산업의 기반 시설물을 생산하는 건설업은 국내 경제의 성장을 뒷받침하는 보완적 산업이며, 타산업에 비해 생산과 고용, 부가가치 창출면에서 유발효과가 크기 때문에 국내경기를 선도하는 전략적 산업입니다. 건설산업은 크게 토목부문, 건축부문, 주택부문 및 환경/플랜트 부문으로 구분할 수 있고 부문별 특성은 다음과 같습니다.

[건설산업 내 분야별 특성]

구분
내용

토목부문
도로, 지하철, 항만, 공단부지 조성, 고속철도 등 사회간접자본시설이 주를 이루며, 토목부문에 대한 발주처는 정부나 지방자치단체 등 공공부문이 대부분을 차지하고 있습니다. 토목공사의 경우에는 공사별 발주금액이크고 공사지역 또한 정부나 지방자치단체의 개발 계획에 맞추어 전국 각지에 분표하며 예산에 의한 집행으로 사업추진이 이루어지므로 발주시기,물량 등이 국가경제추이나 정책 등에 영향을 받습니다.

건축부문
상가, 재건축사업, 오피스텔, 업무용빌딩 등 민간도급공사가 주로 이루어지며 동부문은 부동산 경기 및 투자수요에 의해 영향을 받으며 지역별로는 인구밀집지역이나 개발지구 등에 특정되어 분포되는 경향이 있습니다.

주택부문
자체사업으로 APT 시공 및 빌라, 연립주택 등이 주를 이루며 동부문은 부동산 경기 및 가계부문의 수요에 영향을 받습니다. 지역별로는 건축부문과 동일하게 인구밀집지역이나 개발지역 등 대부분 도시권 주변에 특정되는 경향이 높습니다.

환경/플랜트 부문
화공플랜트는 정유, 석유화학 플랜트 및 Gas 플랜트 등의 주요 발주처인 산유국의 국영석유회사(NOC) 발주 물량이 향후 유가전망에 크게 영향을 받으며, 산업플랜트는 발전시설 및 생산설비 등의 주요 Product를 공공기관 및 대기업에서 발주하므로 이들의 전력수요, 상품수요 예측에 민감하게 영향을 받습니다. 경기 상승 국면에서는 소득수준 증가에 따라 소비와투자가 함께 증가하므로 이를 뒷받침하기 위한 발전설비와 생산설비의 발주가 증가하지만 경기 하강 국면에서는 발전시설 및 산업플랜트 등 대규모 투자를 집행하기 어려우므로 발주가 감소합니다. 즉, 일반적으로 국민소득이 증가하는 경우에는 화공 및 산업플랜트의 수요가 증가하는 양상을보입니다.

상기 4가지 부문 중 민간 건축부문(주택사업)은 특히 대부분 건설업체들의 중요한 사업중 하나로 부동산 경기와 매우 밀접한 상관관계를 갖고 있습니다. 부동산 경기 상승 시에는 주택을 비롯한 건축물량의 수주가 증가하고 수주 공사의 채산성이 향상되며, 사업 추진을 위한 자금부담이 완화되어 보유 부동산(재고자산)의 가치 상승 등이 발생하여 수익에 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 하지만 이와 반대로 부동산경기하강 시에는 건설사의 수익에 부정적인 영향을 미치기도 합니다. 따라서 국내외 경기불안으로 인한 부동산 경기 악화는 건설업체들의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

[부동산 경기 변화가 건설업에 미치는 영향]

구 분
부동산 경기 상승 시
부동산 경기 하락 시

수주
물량 증가
물량 감소

수익성
수주 공사의 채산성 증가
수주 공사의 채산성 하락

자금부담
개발사업 추진시 자금부담 미미
개발사업 추진시 자금부담 확대

자산가치
상승
하락

대한건설협회에 따르면 2022년 기준 건설업 GDP는 약 86.1조원으로 전체 GDP 중 4.4%의 비중을 차지하고 있습니다. 국내 경제가 저성장 국면에 진입함과 동시에 2000년대 초반 이후 지속된 주택 불경기의 영향으로 GDP에서 건설업이 차지하는 비중은 2005년 이후 하향 곡선을 그리고 있었으나 부동산 경기가 호황기로 돌아서면서 건설업의 생산비중은 2013년부터 증가추세를 보였습니다. GDP내 건설업 생산비중은 2013년 4.8%에서 2017년 5.4%까지 소폭 증가하였으나 2018년 이후 주택경기 부진의 영향으로 다시 감소하였으며, 2022년 기준 4.4%를 기록하고 있습니다. GDP내 건설투자 비중은 2017년 16.1%에서 지속적으로 감소하였으며 2022년 기준 13.0%를 기록하였습니다. 2023년 기준 GDP내 건설업 생산비중은 4.5%를 기록하였으며, GDP내 건설투자 비중은 13.1%를 기록하였습니다.

[국내총생산(GDP)내 건설업 생산 비중 추이]

(단위 : 조원)

구 분
GDP내 건설업 생산비중

전체
건설업(비중)

2011
1,479.2
72.5
4.9%

2012
1,514.7
72.2
4.8%

2013
1,500.8
75.3
4.8%

2014
1,562.9
76.4
4.7%

2015
1,658.0
81.2
4.9%

2016
1,706.9
89.1
5.2%

2017
1,760.8
94.4
5.4%

2018
1,812.0
91.7
5.1%

2019
1,852.6
89.4
4.8%

2020
1,839.5
88.2
4.8%

2021
1,918.7
86.5
4.5%

2022
1,968.8
87.1
4.4%

2023
1,995.6
89.5
4.5%

출처 : 대한건설협회 2024년 3/4분기 주요건설통계(2024.11.19)

한편, 전체 취업자 중 건설업 취업자 비중은 2024년 3분기 기준 7.1% (205.7만명) 수준입니다. 이처럼 국가 기간 산업으로서 고용 창출의 중요한 축을 맡고 있는 건설업은 타 산업에 비해 생산 및 고용 유발효과가 크기 때문에 국내 경기 조절의 주요 정책수단으로 활용되고 있으며 이로 인해 정부정책도 건설경기에 영향을 미치는 주요한 요인이 되고 있습니다. 따라서 건설업은 정부의 사회간접시설 투자규모, 타 산업의 경제활동수준, 기업의 설비투자 및 국민소득 증가 등에 의해 생산활동이 파생되므로 경기변동에 민감하게 반응하는 산업이라 할 수 있습니다. 전체 취업자 중 건설업 취업자 현황은 다음과 같습니다.

[건설업 취업자 현황 추이]

(단위 : 천명, %)

년도
취업자
실업자
실업률

전체
건설업
비중

2012년
24,955
1,797
7.2
826
3.2

2013년
25,299
1,780
7.0
808
3.1

2014년
25,897
1,829
7.1
939
3.5

2015년
26,178
1,854
7.1
976
3.6

2016년
26,409
1,869
7.1
1,009
3.7

2017년
26,725
1,988
7.4
1,023
3.7

2018년
26,822
2,034
7.6
1,073
3.8

2019년
27,123
2,020
7.4
1,063
3.8

2020년
26,904
2,016
7.5
1,108
4.0

2021년
27,273
2,090
7.7
1,037
3.7

2022년
27,808
2,097
7.5
866
3.0

2023년
28,416
2,114
7.4
787
2.7

2024년 3분기
28,842
2,057
7.1
622
2.1

출처 : 대한건설협회 2024년 3/4분기 주요건설통계(2024.11.19)

건설산업의 수급여건은 공사규모가 크며, 공사의 수행에 장기간이 소요되기 때문에 여타 경제 부문에 비해서 금리나 자본의 가용성 등 금융부문의 변화에 의해서도 큰 영향을 받고 있습니다. 더불어 타산업에 비해 수요예측이 어렵고 제조 및 수입에 이르는 일련의 과정이 장기적이기 때문에 다수의 생산주체가 참여하게 됩니다. 또한, 건설업은 정부의 경기 부양 정책 내지 산업기반시설 확충 및 부동산 소득에 대한 세제정책에 따라 크게 영향을 받는 산업입니다.국내 경제는 과거의 고성장 시대에서 저성장 국면에 진입하였습니다. 건설업의 경기 후행산업의 특성 상 건설업 역시 산업순환주기 중 성숙기에 진입하였습니다. 국내 건설사 역시 기존에 집중되었던 주택/건축 부문 위주의 사업영역에서 벗어나 해외 플랜트 및 해외 SOC 수주 등 해외 진출을 통해 신성장 동력과 발굴이 필요하며, 사업 포트폴리오 역시 다변화가 필요한 시점입니다. 이와 함께 국내 경제의 저성장 국면이 지속될 경우, 경기후행산업의 특성 상 GDP에서 건설업이 차지하는 비중이 지속적으로 감소할 가능성도 존재합니다. 따라서, 투자자분들께서는 기간산업 특성에 따른 건설업 업황의 위험에 유의하시기 바랍니다.

다. 정부 정책 관련 영업환경 변동 위험
건설업은 정부에 의한 국내 경기 조절의 주요 수단으로 활용되기 때문에 부동산 가격 및 관련 법규, 정부규제 등 타산업에 비해 관련 규제 법령이 많은 편입니다. 일반적으로 부동산 관련 정책 변화가 건설경기에 영향을 미칠 때까지 시차효과가 존재하기 때문에 정부의 부동산 정책이 부동산 가격 및 건설경기에 미치는 파급효과는 예측하기가 어렵지만,
부동산 시장에서 정부 정책은 가장 중요한 변수 중 하나라고 할 수 있습니다. 2020년 발표된 6.17 주택시장 안정을 위한 관리방안이 후속 발표되었으며, 이후 2021년 2월 4일 정부는 '3080+, 대도시권 주택 공급 획기적 확대방안'을 발표하며 부동산에 대한 정책적 기조를 규제 완화로 전환한 것으로 판단됩니다. 2022년 9월 29일 '재건축부담금 합리화 방안', 2022년 12월 8일 '재건축 안전진단 합리화 방안', 2023년 1월 5일 부동산 투기지역 대폭 해제, 2023년 9월 26일 '주택공급 활성화 방안', 2024년 1월 10일 '주택공급 확대 및 건설경기 보완 방안', 2024년 3월 28일 '건설경기 회복 지원방안, 2024년 5월 13일 '부동산 PF의 "질서있는 연착륙"을 위한 향후 정책 방향 발표', 2024년 8월 8일 '국민 주거안정을 위한 주택공급 확대방안' 등
주택 공급 및 거래 관련 부동산 대책이 발표되었으나, 규제 완화에 상응하는만큼의 회복세는 보이지 않고 있습니다.
최근 기준금리 인하 기조에 따른 부동산 경기 회복 기대감이 존재하나, 아직까지는 거래량 등의 지표를 통해 보았을 때 평년수준에 현저히 미치지 못하는 수준으로 건설 경기 및 부동산 시장에 대한 전망은 여전히 낙관하기 어려운 상황입니다.
정부기관의 부양책에도 불구하고 부동산 경기침체가 장기화 될 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자분들께서는 이 점 유의해주시길 바랍니다.

건설업은 국민생활의 기본인 주택의 건설에서부터 도로, 항만, 산업시설, 국토개발, 국제적 개발사업에 이르기까지 광범위한 고정자산과 사회간접자본시설 형성을 생산 대상으로 하는 산업적 특성을 가지고 있습니다. 건설업은 우리경제의 성장을 뒷받침하는 보완적 산업이며, 타산업에 비해 생산과 고용, 부가가치 창출면에서 유발 효과가 크기 때문에 국내 경기를 선도해 온 전략적 산업이라 할 수 있습니다. 또한 기본적으로 수주산업이고 타산업의 경제활동 수준 및 기업설비투자, 가계의 주택 구매력 등건설수요에 의해 생산 활동이 파생되는 특성으로 인해 실물 경기에 크게 의존하고 있으며, 물가, 실업 등 거시적 경제지표에 큰 영향을 받게 됩니다. 이외에도 건설업은 정부에 의한 국내 경기 조절의 주요 수단으로 활용되기 때문에 부동산 가격 및 관련 법규, 정부규제 등 타산업에 비해 관련 규제 법령이 많은 편입니다.정부는 투기수요 근절, 실수요자 보호, 생애주기 및 소득수준별 맞춤형 대책의 3대 원칙에 근거하여 주택시장 안정을 위한 조치를 시행하였습니다. 2017년 6월부터 2020년 8월까지 정부가 발표한 주택 정책은 투기수요 근절을 위한 주택 수요 관리 정책, 실수요자 보호 정책, 주택 공급정책으로 구분할 수 있습니다. 주택시장 안정화 정책의 일환으로 투기수요 근절을 위한 주택 수요 관리 정책 중 하나는 급격한 주택가격 상승이 일어나는 지역을 대상으로 투기과열지역 및 조정대상지역 지정을 확대 하고, 이들 지역에 대한 대출 등 금융지원책을 바꾸고, 종합부동산세 및 양도세 등 세금 제도를 바꾸어 투기 수요를 막는 것입니다. 또한, 가격 안정을 위해 분양가 상한제를 도입했습니다. 다음은 2020년 12월 투기 규제지역입니다.

[투기 규제지역 현황]

투기 규제지역 현황(2020.12.18).jpg
투기 규제지역 현황(2020.12.18)

출처 : 국토교통부

투기 규제지역 선정과 더불어 정부는 지속적인 가격상승에 대응하기 위해 2017년 6월 첫 부동산 대책부터 조정대상지역 및 고가 주택의 주택담보대출비율(LTV) 및 부채상환율(DTI) 규제 비율을 계속해서 강화했습니다. 또한, 2020년 7월부터는 규제지역 내에서 주택을 거래하는 경우 고가 주택에만 적용하던 자금조달계획서를 거래가액과 무관하게 제출토록 변경했습니다. 주택담보대출 및 보금자리론 등에 대한 전입 및 처분 요건도 강화했습니다. 15억원 이상 초고가 구입 시 주택담보대출이 금지되며, 규제지역 내 주택 구입을 위해 주택담보대출을 받는 경우 주택 가격과 관계없이 6개월 내 기존주택 처분 및 전입 의무가 부과됩니다. 갭투자 방지를 위한 전세자금대출보증 이용 제한도 강화되면서 시가 9억원 초과 주택 보유자에 대한 전세대출보증을 제한하던 것을 투기지역·투기과열지구 내 시가 3억원 초과 아파트를 신규 구입하는 경우도 제한 대상에 추가하고, 전세대출을 받은 후 투기지역·투기과열지구 내 3억원 초과 아파트를 구입하는 경우 전세대출을 즉시 회수하기로 결정했습니다.다주택자에 대한 종부세 중과세율을 인상에 따라 개인의 경우 '3주택 이상 및 조정대상지역 2주택'에 대해 과세표준 구간별로 1.2%∼6.0% 세율을 적용했고 법인 역시 최고세율인 6%를 적용하였습니다. 법인 보유 주택에 대해 개인에 대한 세율 중 최고세율을 단일세율(3%, 4%)로 적용하기로 했고, 법인 보유 주택에 대한 종부세 공제(6억원) 폐지하고, 조정대상지역내 법인의 신규 임대주택에 대해서도 종부세를 과세하기로 변경했습니다. 2년 미만 단기 보유 주택에 대한 양도 소득세율을 인상(1년 미만 40 → 70%, 2년 미만 기본세율 → 60%)했고 규제지역 다주택자도 양도세 중과세율 인상했습니다. 취득세의 경우, 다주택자, 법인 등에 대한 취득세율을 2주택은 8%, 3주택 이상 및 법인은 12%로 인상했다 법인전환시 취득세 감면도 제한했습니다. 또한, 2017년과 2018년 두 차례에 걸쳐 민간택지 분양가 상한제 적용기준을 투기과열지구로 확대하고, 상한제 지정효력시점을 최초 입주자 모집 승인신청일로 앞당겼습니다. 분양가상한제 주택의 전매제한 기한도 5-10년으로 확대되었습니다.실수요자 보호 정책으로는 먼저, 청약제도를 무주택 실수요자 중심으로 개편하여 생애최초 공급의 적용 대상주택 범위와 공급 비율을 확대하고, 적용대상도 국민주택뿐만 아니라 민영주택에도 도입했습니다. 청년 전월세 자금지원을 위해 버팀목 전세금리를 인하하고 지원 대상 및 대출한를 늘렸고 주거안정월세대출 ·청년보증부월세대출 금리도 인하했습니다. 생애최초 주택에 대해서는 현행 신혼부부에 대해서만 허용하던 취득세 감면혜택을 연령·혼인여부와 관계없이 확대 적용하기로 했고, 서민부담경감을 위해 중저가 주택 재산세율도 인하할 방침입니다. 또한, 임대차시장을 안정화시키고 임차인의 권리 보호를 위해 집주인으로 하여금 임대주택 등록을 활성화하기 위해 2018년 12월 임대주택등록 정책을 마련했습니다. 등록된 임대주택에 대해서 지방세, 양도소득세, 종부세 등의 세제감면 혜택을 주는 대신, 임대차 시장을 공적으로 관리하여 이를 통해 전세금 반환보증 활성화 등 임차인권리보호를 강화하기위한 조치의 일환입니다. 2019년에는 이같은 혜택에 따른 임대료 증액제한과 부기등기제등 임대인의 의무조건을 강화하였고 2020년 6-7월에는 다시 단기임대(4년) 및 아파트 장기일반 매입임대(8년) 폐지, 신규 등록임대주택 최소 임대의무기간 연장, 등록 임대사업자 임대보증금 보증가입 의무화 등 의무사항과 규제를 더욱 강화했습니다.주택 공급 계획으로는 수요측면의 불안요인 차단을 위한 수요관리 대책과 더불어, 공급부족을 우려하는 실수요자의 불안심리를 해소하고, 수급균형을 통한 시장안정 및 미래 주택수요에도 선제적으로 대응하기 위해 공급 확대 방안을 마련했습니다. 이미 발표된 대책의 신속한 시행과 함께 서울권역 중심으로 주택 추가 공급을 추진하기로 결정했습니다. 정부는 2021년 2월 4일 「공공주도 3080+ 대도시권 주택공급 획기적 확대방안」을 발표하였는데, 이 방안에 따르면 정부와 지자체, 공기업이 주도하여 2025년까지 서울 32만호 및 전국 83만호 주택 부지를 추가로 공급할 계획입니다. 이에 앞서, 정부는 2020년 8월 4일 「서울권역 등 수도권 주택 공급 확대방안(13.2만호+α)」을 발표했는데 이날 발표물량과 기존 수도권 주택 공급계획을 모두 합하면 총 127만호의 주택을 공급할 계획입니다. 여기에는 수도권 3기 신도시 등 공공택지 77만호, 수도권 신규공급 13.2만호+α , 2020년 5월 6일 발표한 서울 도심 내 공급 물량 7만호, 수도권내에서 추진중인 정비사업 30만호 등이 포함되어 있습니다. 서울권역 중심으로 발표내용을 종합하면 2020년 8월 4일 현재 신규공급 13.2만호+α와 5월 6일 공급 발표 물량 7만호, 당초 계획된 공공분양물량 사전청약을 2021년, 2022년으로 앞당겨 확대한 물량 6만호를 포함하면 서울권역에 총 26.2만호+α가 추가로 공급될 예정입니다. 다음은 정부의 주택 시장 안정화 정책 중 주요 정책이라고 할 수 있는 6.17 주택시장 안정을 위한 관리방안 및 12.16 주택시장 안정화 방안입니다.

[2020.06.17 '주택시장 안정을 위한 관리방안']

대분류
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상세내역

과열지역에투기수요유입 차단
조정대상지역 지정
경기, 인천, 대전, 청주 일부 지역을 제외한 대부분의 지역

투기과열지구 지정
경기, 인천, 대전 17개 지역

토지거래허가구역 지정

거래질서 조사체계 강화
· 실거래 기획조사 시행· 자금조달계획서 및 증빙자료 제출 대상 확대

주택담보대출 및전세자금대출 규제 강화
· 규제지역 주택담보대출 및 보금자리론 실거주 요건 강화· 전세자금대출보증 제한 강화

정비사업규제 정비
재건축안전진단 절차 강화
· 안전진단 시·도 관리 강화 및 부실안전진단 제재· 2차 안전진단 현장조사 강화 및 자문위 책임성 제고

정비사업 조합원 분양 요건 강화
투기과열지구 조정대상지역에서 조합원 분양신청 시까지 2년 이상 거주 필요

재건축부담금 제도 개선
· 재건축 부담금 본격 징수· 공시가격 현실화에 따른 공시비율 적용 및 재건축 부담금 귀속비율 조정

법인을 활용한 투기수요 근절
주택매매·임대사업자 대출규제 강화
모든 지역 개인·법인 사업자 주택담보대출 금지

법인 등 세제 보완
· 종부세율 인상 및 공제 폐지· 조정대상지역 신규 임대주택 종부세 과세· 주택양도 시 추가세율 인상 및 장기등록임대도 적용

부동산 매매업 관리 강화

법인 거래 조사 강화
· 법인 대상 실거래 특별조사· 법인용 실거래 신고서식 도입, 모든 법인 거래에 자금조달 계획서 제출 의무화

12·16 대책 및 공급대책 후속조치 추진
주택시장 안정화 방안(12·16 대책) 후속조치
분양가상한제 및 12·16 대책 관련 5개 법률 신속 개정

수도권 주택공급 기반 강화 방안(5·6) 후속조치
· 공공참여 가로주택정비사업 1차 공모 사업지구 선정 및 2 차 사업지 공모 착수(8월)· 공공재개발시범사업 공모(9월)· 준공업지역 민관합동사업 공모(9월)· 오피스상가 주거 용도변경 사업 시범사업 선정(10월)

출처 : 국토교통부

[2019.12.16 '주택시장 안정화 방안']

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소분류
상세내역
추진일정

투기적 대출수요규제 강화
투기지역·투기과열지구주택담보대출 관리 강화
① 시가 9억원 초과 주택 담보대출 LTV 강화
19.12.23

② 초고가아파트 주담대 금지
19.12.17

③ DSR 관리 강화
19.12.23

④ 주택담보대출의 실수요 요건 강화
19.12.23

⑤ 주택구입목적 사업자대출에 대한 관리 강화
19.12.23

⑥ 주택임대업 개인사업자에 대한 RTI 강화
19.12.23

⑦ 상호금융권 주담대 현황 모니터링 등
19.하반기

전세대출을 이용한 갭투자방지
① 사적보증의 전세대출보증 규제 강화
20.1월

② 전세자금대출 후 신규주택 매입 제한
20.1월

주택 보유부담 강화및 양도소득세제도 보완
공정과세 원칙에 부합하는주택 보유부담 강화
① 종합부동산세 관련
20.상반기 (20년 납부분 부터 적용)

② 공시가격 현실화 및 형평성 제고
20.상반기

실수요자 중심의 양도소득세제도 보완
① 양도소득세 강화

- 1세대 1주택자 장특공제에 거주기간 요건 추가
20.상반기 (21.1.1 양도분 부터 적용)

- 일시적 2주택 양도세 비과세 요건에 전입요건 추가 등
20.상반기 (19.12.17 취득분부터 적용)

- 임대등록주택에 대한 양도세 비과세 요건에 거주요건 추가
20.상반기 (19.12.17 신규 등록분부터 적용)

- 분양권도 주택수 포함
20.상반기 (21.1.1 양도분 부터 적용)

- 단기보유 양도세 차등 적용
20.상반기 (21.1.1 양도분 부터 적용)

- 조정대상지역 내 다주택자 한시적 양도세 중과 배제
20.상반기 (19.12.17 ∼ 20.6.30 중 양도분에 적용)

투명하고 공정한거래 질서 확립
① 민간택지 분양가상한제 적용 지역 확대
(적용시점) 19.12.17

② 시장 거래 질서 조사체계 강화

- 고가주택 자금출처 전수 분석 및 법인 탈루혐의 정밀검증
19.하반기

- 실거래 조사 및 정비사업 합동점검 상시화
20.2월

- 자금조달계획서 제출대상 확대 및 신고항목 구체화
20.상반기

- 자금조달계획서 증빙자료 제출
20.상반기

③ 공정한 청약 질서 확립
20.상반기

④ 임대등록제도 보완

- 임대등록 시 세제혜택 축소
20.상반기

- 등록 임대사업자 의무 위반 합동점검
20.상반기

- 임대사업자 등록요건 및 사업자 의무 강화
20.상반기

실수요자를 위한공급 확대
① 서울 도심 내 주택 공급 추진
-

② 수도권 30만호 계획 조속 추진
-

③ 정비사업 추진 지원
-

④ 가로주택정비사업 활성화
20.상반기

⑤ 준공업지역 관련 제도개선
20.상반기

출처 : 국토교통부

한편, 2021년 02월 04일 정부는 관계부처 합동으로 정부·지자체·공기업이 주도하여 `25년까지 서울 32만호, 전국 83만호 주택 부지를 추가 공급하는 「공공주도 3080+, 대도시권 주택공급 획기적 확대방안」을 발표하였습니다. 정부는 해당 발표를 통해서 '25년까지 전국 대도시에 약 83만호 주택 공급부지를 확보할 계획이며, 이를 위해 신규 가용지를 확보하고, 재개발 및 재건축의 경우 공기업에서 직접 시행하는 방안을 계획 중이라고 밝혔습니다. 그리고 공공택지의 경우 수도권, 지방광역시를 중심으로 전국 15곳 내외로 신규 지정하고 전세대책 보완을 통해 단기 주택을 확충할 예정임을 발표하였습니다.

[2021.02.04 발표 「공공주도 3080+, 대도시권 주택공급 획기적 확대방안」]

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소분류
상세내역

압도적 물량 공급으로수급 불안심리 해소
물량
서울에만 분당신도시 3개, 강남3구 APT 수와 유사한 32만호 공급

속도
건설 기간 획기적 단축 (정비사업: 평균 13년→ 5년 이내)

품질
특별건축구역 + 민간의 창의적 설계·시공 + 충분한 생활 SOC

가격
공공분양을 통해 시세보다 저렴한 Affordable Housing 공급

청약
3040 세대 실수요자를 위한 청약제도 개편

과감한 규제혁신과개발이익 공유
도시·건축규제 완화
용도지역 변경 + 용적률 상향 + 기부채납 부담 완화

재초환 미부과
공공 시행을 전제로 재건축 초과이익 부담금 미부과

인허가 신속 지원
중앙정부 또는 지자체 지구지정 + 지자체 인허가 통합심의

개발이익 공유
토지주 추가수익, 생활 SOC 확충, 세입자 보호, 공공자가·임대

파격적 인센티브와새로운 비즈니스 기회 창출
토지주
10~30%p 추가수익 + 사업기간 단축 + 공공이 리스크 부담

민간
새로운 시장과 비즈니스 기회 창출(민관 공동 시행, 민간 단독 시행 등)

출처 : 국토교통부

이후 2022년 국토교통부는 8월 16일 향후 5년 공급 계획과, 민간의 활력 제고, 공공의 지원, 주택품질 제고 등 국민 삶의 질 개선을 위한「국민 주거안정 실현방안」을 발표하였습니다. 도심공급 확대, 주거환경 혁신 및 안전 강화, 공급시차 단축, 주거사다리 복원, 주택품질 제고라는 국민주거 안정 실현을 위한 5대 전략을 수립하였습니다. 세부적으로 향후 5년간 270만호를 공급할 예정이며, 수도권 158만호, 서울 50만호, 지방대도시에도 52만호를 공급할 계획입니다. 이를 통해 도심 내집 마련 기회를 확대할 예정이며, 도심에서 신축주택 공급이 원활히 이루어질 수 있도록 재개발, 재건축 사업 정상화를 추진할 예정입니다.

[2022년 8/16 국민 주거안정 실현 주요 추진전략]

대분류
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상세내용

도심 공급 확대
재개발/재건축 사업 정상화 착수
- 신규 정비구역 지정 확대: 5년간 전국 22만 호 (서울 10만 호 포함)- 재건축부담금 면제금액 상향, 공공기여 사업장 감면제도 도입- 안전진단: 구조안전성 하향, 공공기관 적정성 검토 미적용- 정비사업 전문성/투명성 강화

2) 민간 도심복합사업: 2023년 상반기 지자체 공모 착수
- 민간 도심복학사업 신규 도입- 도심복합개발법 올해 12월 제정, 내년 상반기 중 공모 착수 계획

주거환경 혁신 및 안전 강화
1) 우수입지 공공택지 신규 지정
- 신규택지: 15만 호 신규 발굴하여 10월부터 순차 발표

2) 신도시 정주환경 개선
- GTX: A노선 2024년 6월 이전 조기 개통, B, C 노선 조기 착공

3) 지방 주거환경 개선
- 공공재개발, 공공도심복합사업을 지방 사업 여건에 맞춰 개선

4) 재해취약주택 해소대책 마련
- 재해 대응: 재해 취약주택 거주자 주거지원 종합방안 연내 마련

공급시차 단축
1) 통합심의 전면도입 등 절차 개선
- 통합심의: 민간정비사업 등에도 통합심의 전면 도입

2) 소규모사업 추진 애로요인 해소
- 가용자가 부족한 도심에 신속 주택 공급 목표

3) 주택공급 촉진지역 제도 도입 검토
- 수요 억제 위주로 대응을, 향후 공급속도 제고 방식으로 접근

주거사다리 복원
1) 청년원가/역세권 첫집 공급 추진
- 청년원가/역세권첫집 총 50만 호 공급, 연내 3천호 사전청약

2) 신모델 민간분양 주택 도입(내집마련 리츠)
- 내집마련 리츠 12월 시범사업

주택품질 제고
1) 층간소음에 강한 주택 확대 및 주차 편의 제고
- 층간소음: 바닥두께 강화 시 분양가 가산 등 비용 인정

2) 공공임대주택 혁신
- 공공임대: 신규주택 평형 확대, 노후 임대 정비 본격화

출처 : 국토교통부

재건축부담금 제도가 2006년 도입된 이후로 정상적으로 시행되지 못함을 근거로 정부는 '국민 주거안정 실현방안'의 후속조치의 일환으로 재건축부담금 합리화 방안을 발표하였습니다. 그동안 과거 기준을 그대로 적용하여 불합리한 수준의 부담금이 산정되었으며, 이로 인해 재건축, 지연 보류 등의 원인이 되었습니다. 따라서, 부과기준을 현실화하고 재건축을 통해 공공주택 공급 확대를 유도하며, 1주택 장기보유자 감면 등을 위한 제도가 신설되었습니다.

[2022.09.29 '재건축부담금 합리화 방안']

항목
상세내역

국민 주거안정 실현방안의 후속조치 일환으로 발표재건축부담금 제도는 '06년 동비 이후 2차례 유예되는 등 정상적으로 시행되지 못한 채 종전의 기준 유지

1. 부과기준 현실화
- 면제금액 현행 3천만원에서 1억원으로 상향- 이에 따라, 부과율 결정의 기준이 되는 부과구간도 기존 2천만원 단위에서 7천만원 단위로 확대

2. 부과 개시시점 조정
- 부담금 산정의 기준인 '초과이익'의 경우 정비사업을 위한 임시 조직인 추진위원회 구성 승인일부터 산정- 정비 사업의 권리 및 의무를 부여받는 실질적인 사업주체는 '조합'이며, 이에 따라 초과이익 산정 개시시점을 "조합설립 인가일"로 조정하여 부과체계의 합리성 제고

3. 공공기여 감면 인센티브
- 현재 재건축 사업 시 공공임대, 공공분양 등을 공공기관에 저렴하게 공급할 경우 용적률 상향 혜택을 받을 수 있으나, 매각대금이 초과이익에 산입되어 부담금이 늘어나게 됨으로써 이러한 사업유인이 감소되는 문제 존재- 이에, 공공임대 및 공공분양 주택을 매각한 대금은 부담금 산정 시 초과이익에서 제외하는 인센티브를 부여하여, 재건축을 통한 공공주택 공급이 보다 확대되도록 유도할예정

4. 실수요자 배려
- 현재 주택보유 기간, 구입목적 등에 관계없이 일률적으로 부담금을 부과하고 있음

- 1주택 실수요자에 대한 과도한 부담금은 정책 취지와 달리 실수요자의 주거안정을 저해- 1세대 1주택자로서 해당 주택을 준공시점부터 6년 이상 보유한 경우 부담금 10% 감면하고, 10년 이상은 최대 50%까지 감면할 계획- 1시대 1주택 고령자(만 60세이상)는 담보 제공 조건을 전제로 주택 처분 시점까지 납부를 유예할 수 있도록 개선할 예정

출처 : 국토교통부

'재건축 안전진단 합리화 방안'은 안전진단 평가 시 구조 안정성 항목의 비중을 기존 50%에서 30%로 축소하고, 주거환경, 설비노후도 점수 비중을 기존 15%, 25% 에서 30% 로 높이며 안전진단 기준을 완화하기 위해 만들어진 '국민 주거안정 실현방안(8.16)의 후속 조치입니다. 기존 기준을 적용하였을 때에 비해 올해 상반기에는 전국 재건축 아파트 111개가 안전진단을 통과하게 되어 2018년~2022년 21개 대비 그 수가 크게 증가하였습니다.

[2022.12.08 '재건축 안전진단 합리화 방안']

항목
상세내역

1. 평가항목 배점 비중 개선
- 기존 50%인 구조 안정성 점수를 30%로 낮추고, 15%, 25%였던 주거환경, 설비노후도 점수 비중을 각각 30% 로 높일 계획- 구조 안정성 점수에 크게 좌우되는 재건축 판정 여부 개선, 설비 노후 등에 의한 주민 불편 해소 위함

2. 조건부재건축 범위 축소
- 현재 4개 평가항목별로 '재건축(30점 이하)', '조건부재건축(30점~55점 이하)', '유지보수(55점 초과)로 구분하여 판정 중- '조건부재건축'의 점수 범위를 45~55점으로 조정하여 45점 이하의 경우 바로 재건축 추진이 가능하도록 판정 기준 합리화 할 계획

3. 적정성 검토 개선
- 현재 민간 시행 안전진단 점수가 조건부재건축에 해당 시 의무적으로 공공기관의 2차 안전진단이 필수적임.- 조건부재건축이라도 지자체의 요청 시에만 예외적으로 공공기관 적정성 검토 시행되도록 개선.

4. 안전진단 내실화 병행
- 공공기관의 적정성 검토 없이 민간진단기관의 책임 하에 안전진단이 시행되도록 필요한 교육과 컨설팅 강화, 실태 점검 병행하여 안전진단 내실화 할 예정.

5. 재건축 시기 조정제도 보완
- 추후 안전진단 이후 재건축 시기조정 방안도 보완해 나갈 계획임.

출처 : 국토교통부

기획재정부는 2023년 1월 2일 '2023년 1월 주택 투기지역(지정지역) 해제(안)'을 심의, 의결하였습니다. 이번 안을 통해 서울시 11개구에 대한 주택 투기지역 지정이 해제되었으며, 공식적으로 2023년 1월 5일 0시를 기점으로 해제가 완료 되었습니다.

[2023.1.2 '2023년 1월 주택 투기지역 해제안']

구분
현재(15곳)
2023년 1월 5일 이후(4곳)

주택 투기지역
('17.8.3 지정)용산, 성동, 노원, 마포, 양천, 강서, 영등포, 서초, 강남, 송파, 강동구('18.8.28 지정)종로, 중구, 동대문, 동작구
('17.8.3 지정)용산, 서초, 강남, 송파구

출처 : 기획재정부

한편, 국토교통부는 2023년 9월 26일 '주택공급 활성화 방안'을 발표하였습니다. 이를 통해 공급 여건을 신속하게 개선하고 2024년 공급 확대로 정상화를 견인함으로써 현 정부 목표를 초과 달성을 추진할 예정입니다.

[2023.09.26 '주택공급 활성화 방안']

구분
내용

① 공공 주택공급 확대
- 공공주택 공급물량 확대- 패스트트랙을 통한 조기 공급- 기 추진 사업의 철저한 공정관리

② 민간 주택공급 활성화
- 공공택지 전매제한 완화-조기 인허가 인센티브- 분양 → 임대전환 공급 촉진- 공사비 증액 기준 마련- 인허가 절차 개선- 건설인력 확충- 규제 정상화 입법 완료

③ 금융지원 강화
- PF대출 보증 확대- 부동산 PF 단계별 사업성 제고 및 금융공급 확대 - 중도금 대출 지원

④ 단기공급 가능한 非아파트 사업여건 개선
- 非아파트 자금조달지원- 非아파트 규제 개선

⑤ 신속한 정비사업 추진을 통한 도심공급기반 확충
- 재개발/재건축 사업절차 개선- 소규모 정비사업 사업성 개선

출처 : 국토교통부

2024년 01월 10일 정부는「국민 주거안정을 위한 주택공급 확대 및 건설경기 보완방안」을 발표하였습니다. 정부는 '국민의 선택권을 제한하는 재건축 규제 전면 개선', '도심 내 다양한 주택 공급 확대', '공공주택을 빠르게 공급하여 주택공급 회복을 견인', '안정적 주택공급을 위해 건설산업 활력을 회복'이라는 대응방안을 통해 주택공급을 확대해 나갈 계획입니다. 또한, 건설경기 위축에 대응하여 공적 PF 대출 보증 확대 등으로 건설사의 자금애로를 해소하고, PF 대출 등에 있어 건설사에 과도한 수수료를 책정하는 불합리한 계약 사항을 시정토록 유도할 것을 발표하였습니다. 이를 통해, 정부는 국민 수요에 맞는 도십공급 촉진과 공공물량 확대를 통해 국민 주거안정을 지원하고 건설산업의 활력도 도모해 나갈 계획입니다.상기와 같이 정부는 2021년 이후 지속적으로 주택 공급 및 거래 관련 부동산 대책을 발표하면서, 시장에 긍정적인 분위기가 형성될 것으로 전망되었습니다. 하지만, 2022년 광주 화정 아이파크 붕괴 사고, 2023년 4월 인천 검단신도시 아파트 지하주차장 붕괴 사고, 2023년 8월 LH단지 철근누락 등의 이슈가 일어남에 따라 국민 불안이 고조되고 있는 상황입니다. 이에 국토교통부는 무량판 구조 시공중인 현장 105개소, 17년 이후 준공된 아파트 188개소 등 총 293개소의 민간아파트 전수조사에 착수였습니다. 이와 함께 무량판 구조 안전대책, 향후 부동산 규제 강화 정책이 추가될 가능성이 높아져 민간 주택 공급량 감소, 재건축 시장 악화, 대출규제로 인한 분양 및 청약 감소 등 부동산 시장의 불확실성이 확대될 우려가 있습니다.이는 건설사의 영업 환경 불확실성 확대로 이어져 건설업 전반에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 수도권 공급물량 감소 등으로 주택시장에 부정적 영향을 초래할 수 있습니다. 정부 정책 변수에 해당하는 주택시장 규제 강화에 따라 부동산 및 분양시장의 변동 및 미분양 주택 물량이 증가할 수 있고, 이로 인해 당사회사의 수익성에 부정적 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

라. 국내 주택시장 관련 미분양 및 수급불균형 관련 위험
미분양 주택잔고로 인한 문제는 건설산업 전반에 걸쳐 가장 큰 위험요인이라 할 수 있습니다.
미분양 적체 현상은 단순히 신규 수요 감소 문제가 아니라, 입주율 저조, 신규사업 축소 등으로 연계될 경우 현금흐름을 악화시킬 개연성이 높기 때문입니다. 국내 미분양 주택 추이는
2022년 이후 금리 상승으로 인해 주택 수요가 저하됨에 따라 미분양주택이 급증하여, 2022년 12월말 기준 6.8만호를 기록하여 2021년 12월말 대비 약 2.85배 증가하였습니다.
2023년 12월 기준으로는 6.2만호, 2024년 11월 기준으로는 6.5만호를 기록하며 여전히 높은 수치를 기록하고 있습니다. 또한, 주택 가격 하락이 우려됨에 따라 주택 매수 심리가 지속적으로 위축되면서 지방을 중심으로 분양률이 큰 폭으로 하락하였습니다.
전국 민간아파트 평균 초기분양률은 2023년 4분기말 기준으로 86.3%이며, 2024년 3분기말 기준으로는 54.5%입니다. 이처럼 여전히 낮은 분양률을 기록하고 있기에 이에 대한 모니터링이 지속적으로 필요할 것으로 판단됩니다.
향후 국내 경제의 저성장 기조, 가계대출의 급격한 증가에 따른 내수 위축 및 소비 심리 저하, 높은 수준의 주택담보대출 금리 등에 따라 주택 매수 심리가 지속 위축되어 미분양 물량이 증가할 가능성이 존재합니다. 이와 같이
미분양이 장기간 지속될 경우 공사비용에 대한 금융비용 증가로 사업비 부담이 증가할 수 있습니다. 또한,
건설사들의 공사 미수금 증가로 이어져 당사회사를 포함한 건설사들의 재무구조 및 수익성을 악화시키는 원인이므로 투자자분들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

2000년대 초반의 호황기를 거쳐 2007년 분양가 상한제를 피하기 위해 급증한 주택분양 물량이 금융환경 등 거시경제 악화 등과 맞물려 미분양물량이 크게 증가하였으며, 건설업체의 공사비 회수 지연 및 유동성 경색 등으로 인한 재무건전성의 악화 및 신규 사업 축소 등의 결과를 초래하여 미분양물량의 증가는 건설경기 침체를 장기화 시키는 주요 원인으로 작용하고 있습니다. 주택건설 비중이 높은 업체들의 경우 미분양 증가로 자금회수가 지연되면서 매출채권 및 재고자산 회전일이 증가하였으며, 사업환경 저하에 따른 예정 사업의 착공 지연으로 사업관련 대여금이 증가하는 등 전반적인 영업현금흐름이 저하되는 모습을 보여왔습니다. 이에 정부는 미분양 문제를 해결하기 위하여, 다양한 부동산 종합대책 등의 발표를 통하여 미분양률을 감소시키려 노력해왔습니다.미분양 주택잔고로 인한 문제는 건설산업 전반에 걸쳐 가장 큰 위험요인이라 할 수 있습니다. 미분양 적체 현상은 단순히 신규 수요 감소 문제가 아니라, 입주율 저조, 신규사업 축소 등으로 연계될 경우 현금흐름을 급격하게 악화시킬 개연성이 높기 때문입니다. 국내 미분양주택은 2008년말 기준으로 165,599호였으나, 정부의 지속적인 지원정책 및 경기 회복에 대한 기대감 등의 영향으로 지방 미분양 문제가 점차 해소되는 모습을 보여 2014년말 40,379호까지 감소하였습니다. 이후 저금리 기조의 지속 등에 힘입어 미분양 주택은 2015년 4월말 28,093호까지 감소하였으나 2015년 하반기 주택공급물량의 증가와 2016년부터 시행된 여신심사 선진화 가이드라인의 적용 등으로 인하여 2015년 12월말 기준 61,512호, 2016년 12월말 기준 56,413호, 2017년 12월말 기준 57,330호, 2018년 12월말 기준 58,838호로 지속적으로 증가하는 모습을 보이다가 2019년 12월말 기준 47,797호로 감소한 이후, 2020년 12월말 기준 19,005호, 2021년 12월 말 기준 17,710호로 급격하게 하락하였습니다. 2021년 12월말 기준은 17,710호로, 2021년 3월말 15,270호의 역대 최저 수준을 갱신한 이후 다소 증가하였지만 여전히 매우 낮은 수준을 유지하였습니다. 이러한 감소의 이유는 정부의 대출 규제 및 매매가 상한제가 강화되고 주택 공급물량 감소 등이 맞물리면서 수요가 급증한 것이 주요 원인인 것으로 판단됩니다. 다만, 2022년초 이후 글로벌 인플레이션에 따른 급격한 금리인상, 분양가격 상승 등에 따른 매수심리 위축으로 미분양주택이 급격히 증가하여 2022년말 미분양주택은 68,148호를 기록하며 정부가 제시한 미분양 위험선 기준인 62,000호를 상회하였습니다. 이후 정부 규제 완화 및 분양물량 감소 등으로 인해 2023년 들어 지속적으로 미분양 물량은 감소하였습니다. 그럼에도 2023년말 기준 62,489호를 기록하며 재차 증가 추세로 전환되었습니다. 2024년 11월말 기준으로는 65,146호를 기록하였습니다.

[전국 미분양 주택 현황(2024년 11월)]

2024년 11월 전국 미분양 주택 현황.jpg
2024년 11월 전국 미분양 주택 현황

출처 : 국토교통부

한편, 지역별로 수도권 지역의 미분양 물량은 2015년 12월말 기준 30,637호로 전년 대비 큰폭으로 증가하였으나, 2016년 이후 감소세를 보이며 2017년말 기준 10,387호로 크게 감소하였으며, 2018년 12월말 기준 6,319호로 지속적인 감소세를 보였습니다. 2019년에도 2018년과 유사한 흐름이 이어지면서 수도권 미분양 물량은 6,202호로 전년말 대비 소폭 감소하였으며, 이후 2020년 2,131호로 크게 감소한 이후 2021년 12월말 기준 1,509호로 역대 가장 낮은 수준을 기록하였습니다. 다만, 2022년초 이후 글로벌 인플레이션에 따른 급격한 금리인상, 분양가격 상승 등에 따른 매수심리 위축으로 미분양주택이 급격히 증가하여 2022년말 11,076호를 기록하였습니다. 2023년말 기준으로는 10,031호를 기록하며 전년동기 대비 1,045호 낮아진 수치를 보였습니다. 그러나, 2024년 들어서 다시 상승세를 보이며 2024년 11월 기준 14,494호를 기록하였습니다.지방 미분양 물량의 경우 2015년말 30,875호, 2016년말 39,724호, 2017년말 46,943호, 2018년 12월말 52,519호로 지속적인 증가세를 나타내다가, 2019년말 41,595호로 전년 대비 증가 추세가 일시적으로 감소한 모습을 보였습니다. 이후 공급절벽 우려에 따른 새아파트 선호 현상, 주택 가격 상승 등에 따라 2020년말 16,874호, 2021년말 16,201호로 크게 감소한 바 있습니다. 그러나 2022년에는 금리 급등, 주택 가격 하락세 우려 부각 등 동기간 수도권의 미분양 물량 증가와 유사한 사유로 인해 미분양 불량이 급증하기 시작하면서 2022년 12월말 기준 57,072호까지 재차 상승하였습니다. 이후 감소 추세로 전환되며 2023년 12월말 기준 52,458호로 전년 대비 하락하였습니다. 2024년 11월 기준으로는 50,652호를 기록하며 소폭 개선된 모습입니다.

[미분양주택 추이]

(단위 : 호)

구 분
'16년 12월
'17년 12월
'18년 12월
'19년 12월
'20년 12월
'21년 12월
'22년 12월
'23년 12월
'24년 11월

미분양주택
56,413
57,330
58,838
47,797
19,005
17,710
68,148
62,489
65,146

준공후 미분양
10,011
11,720
16,738
18,065
12,006
7,449
7,518
10,857
18,644

수도권 미분양
16,689
10,387
6,319
6,202
2,131
1,509
11,076
10,031
14,494

지방 미분양
39,724
46,943
52,519
41,595
16,874
16,201
57,072
52,458
50,652

출처 : 국토교통부

금리 상승으로 인한 주택 수요 감소에 따라 2023년말과 2024년 11월말 기준 미분양주택은 각각 62,489호, 65,146호로 크게 증가하였습니다. 또한, 이후에도 가계대출의 증가에 따른 내수 위축 및 소비심리 저하, 주택담보대출 금리 인상 등의 요인으로 인해 미분양 물량이 지속적으로 증가하는 상황이 발생할 수 있습니다. 이와 더불어, 정부의 부동산 정책 등으로 인한 영향 역시 미분양 물량을 다시 증가시킬 수 있는 요인 중 하나입니다. 국내 주택 경기가 하락 국면으로 전환될 경우, 미분양 물량이 증가하여 당사회사를 포함한 건설사의 영업 환경과 재무 안정성에 부담이 되는 요인으로 작용할 수 있습니다.미분양에 따른 위험은 건설사로 하여금 공사비에 대한 금융비용 증가로 사업비 부담을 증가시키는 측면이 존재합니다. 따라서, 미분양 물량 증가 시, 건설사의 현금흐름 지표는 저하되는 경향이 있으며, 운전자금에 대한 부담도 증가합니다. 또한, 미분양 물량 증가 시 입주 지연과 잔금 지연 등으로 인해 영업활동으로 인한 현금흐름도 악화될 가능성이 존재합니다. 이는 건설사들의 공사 미수금 증가로 이어져 당사회사를 포함한 건설사들의 재무구조 악화 및 수익성 저하를 시키는 원인이므로 투자자분들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.또한, 2020년 이후 전국 민간아파트(주택으로 쓰이는 층수 5개 이상의 공동주택) 평균 초기분양률(분양개시일 이후 3개월 초과 6개월 이하) 추이를 살펴보면, 2020년 이후 2021년까지 전국 민간아파트 초기 분양률은 매분기 90% 이상을 기록하며 양호한 수준을 유지하였습니다. 그러나, 최근 시장 금리 급등에 따라 주택 가격 하락세 우려가 부각되며 주택 매수 심리가 지속 위축되었고, 특히 지방을 중심으로 분양률이 대폭 하락하는 추세를 나타내고 있습니다. 전국 민간아파트 평균 초기분양률은 2022년 1분기말 87.7%, 2022년 2분기말 87.7%, 2022년 3분기말 82.3% 기록하였습니다. 특히, 레고랜드 사태 이후 2022년 4분기말 평균 초기분양률이 58.7% 기록하면서 2021년말 93.8% 대비 큰 폭으로 하락하였으며, 2023년 1분기말 49.5%를 기록하여 하락세를 지속하였습니다. 2023년 2분기말 정부 정책을 기반으로 규제가 완화되어 미분양율을 안정화되기 시작하며, 2023년 3분기말 83.3%를 기록하였습니다. 이후, 2023년 4분기말 86.3%를 기록하며 전분기 대비 2.8%p. 상승, 전년동기 대비 27.6%p. 상승하며 초기분양률 수치가 개선되었습니다. 2024년 3분기말 기준으로는 54.5%를 기록하였으며, 이는 전분기 대비 9.7%p. 하락, 전년동기 대비 29.0%p. 하락한 수준입니다.향후에도 국내 경제의 저성장 기조, 가계대출의 급격한 증가에 따른 내수 위축 및 소비 심리 저하, 높은 수준의 주택담보대출 금리 등에 따라 주택 매수 심리가 지속 위축되어 미분양 물량이 증가할 가능성이 존재하는 바, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[ 지역별 민간아파트 평균 초기분양률 추이 ]

(단위 : %)

구 분
2020년
2021년
2022년
2023년
2024년

1분기
2분기
3분기
4분기
1분기
2분기
3분기
4분기
1분기
2분기
3분기
4분기
1분기
2분기
3분기
4분기
1분기
2분기
3분기

전국
92.4
97.0
96.4
96.6
94.8
98.3
97.9
93.8
87.7
87.7
82.3
58.7
49.5
71.6
83.5
86.3
78.0
64.2
54.5

수도권소계
99.2
100.0
99.0
98.1
96.2
99.8
100.0
99.2
100.0
96.9
93.1
75.1
77.3
76.2
88.7
94.7
82.9
72.4
70.0

서울
100.0
100.0
100.0
100.0
100.0
99.9
100.0
100.0
100.0
100.0
92.7
20.8
98
84.0
100
100
88.6
84.8
71.6

인천
98.7
99.9
97.6
94.3
-
99.9
100.0
91.1
100.0
99.9
100.0
82.2
58.3
57.0
98.4
90.7
72.9
89.2
83.0

경기
99.6
100.0
100.0
98.3
96.2
99.8
100.0
99.9
100.0
95.9
91.8
73.3
77.1
79.9
84.5
95.2
86.2
66.8
67.6

5대광역시 및세종특별자치시 소계
95.8
97.6
99.4
99.1
100.0
99.0
94.4
92.3
76.3
66.8
84.3
30.0
44.1
67.9
81.4
94.4
65.8
43.7
41.9

부산
99.8
92.5
94.5
100.0
-
100.0
97.3
100.0
100.0
100.0
79.0
31.1
69.8
100.0
-99.7
97.9
54.9
3.3
70.5

대구
86.5
100.0
99.9
99.8
100.0
98.6
90.7
82.7
52.1
18.0
-
26.4
1.4
28.5
-
-
-
-
16.0

광주
99.3
99.4
100.0
100.0
100.0
98.3
99.7
99.6
94.8
97.9
-
-
35
94.3
10.6
60.3
91.3
46.9
18.9

대전
100.0
-
100.0
-
100.0
-
100.0
100.0
100.0
100.0
100.0
60.2
67.4
22.2
-
100
43.1
-
36.4

울산
76.1
-
100.0
88.7
-
99.3
100.0
100.0
-
35.4
66.3
3.4
3.8
68.1
-
-
72.3
25.4
92.6

세종
-
-
-
-
100.0
100.0
-
100.0
-
100.0
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기타지방소계
78.1
80.5
83.7
92.0
90.8
96.1
97.8
90.7
81.6
85.0
72.5
60.5
29.5
65.5
76.6
69.8
76.5
62.4
48.4

강원
76.0
39.3
93.1
76.4
41.2
90.0
55.0
100.0
96.2
64.6
100.0
62.8
50.6
63.0
62.7
56.8
71.2
75.9
36.2

충북
76.5
-
-
99.1
75.0
99.5
100.0
-
-
91.9
77.1
84.5
22.8
62.6
96.1
90.4
95.8
64.4
-

충남
77.7
100.0
63.3
98.8
100.0
97.7
99.9
99.7
90.5
86.3
100.0
55.7
25.4
-
69.8
100
93.0
65.5
59.1

전북
94.6
-
100.0
82.9
99.9
92.9
99.8
100.0
77.5
100.0
100.0
44.9
17.4
-
57.5
90
51.7
-
55.5

전남
50.0
93.1
99.2
74.8
79.0
97.5
100.0
55.8
76.7
94.9
67.3
94.9
14.6
9.7
-
100
98.9
25.2
-

경북
-
-
-
73.7
98.9
96.8
99.2
86.3
70.8
71.1
38.0
46.7
19.6
25.8
-
-
36.3
68.2
-

경남
98.4
-
69.9
99.8
91.0
-
99.4
98.7
81.5
89.0
85.5
46.3
50.5
100.0
-
58.7
-
8.2
6.3

제주
-
22.2
10.3
1.3
-
-
99.5
-
100.0
99.4
66.3
15.1
89.2
-
-
0.9
-
75.5
-

출처 : 주택도시보증공사(2024.10)

주1) 민간아파트 : 주택으로 쓰이는 층수 5개 이상의 공동주택주2) 초기분양률 : 분양개시일 이후 3개월 초과 6개월 이하 시기 이내의 분양률

마. 건설 경기 회복 지연에 따른 위험
건설기업 경기실사지수(CBSI)는 국내 건설산업에 종사하는 기업가들의 기대감 및 경기 예측을 지수화한 수치입니다. 건설기업 경기실사지수(CBSI)가 기준선인 100을 밑돌면 현재의 건설 경기 상황을 비관적으로 보는 기업이 낙관적으로 보는 기업보다 많다는 것이며, 100을 넘으면 그 반대를 뜻합니다.
CBSI지수는 2022년 10월 레고렌드사태로 인하여 지수가 60선 이하인 55.4로 떨어진 이후 12월까지 3개월 연속 50선으로 부진한 모습을 보였습니다. 또한 2023년 3분기 이후 공사대수금 및 자금조달 지수가 악화되어 지수가 크게 하락하였으며, 이에 따라 건설경기 전반의 불안심리를 확인할 수 있었습니다. 2023년 12월 CBSI는 75.5p를 기록하며 3개월 연속 지수가 개선되는 모습을 보였으나, 이후 2024년 01월 전월 대비 8.5p 하락한 67.0p를 기록하였습니다. 이는 연초 신규수주가 감소하는 계절적인 영향에 기인한 것으로 추정됩니다.
2024년 12월 종합전망지수는 71.6p로 12월 수주 증가 효과로 인해 신규수주지수가 상승하여 종합실적지수 상승을 견인하였고, 기업규모별 실적지수, 지역별 실적지수 모두 상승하였습니다. 그러나, 여전히 100에 미치지 못하여 건설경기가 악화될 것으로 응답한 비중이 우세합니다.
현재 건설경기 불확실성은 높은 수준이므로 건설경기 침체로 인한 CBSI의 등락이 반복될 수 있습니다. 따라서, 투자자분들께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

건설 경기를 예측하는 데에 가장 일반적으로 사용되고 있는 것은 건설기업 경기실사지수(CBSI)입니다. 경기실사지수(Business Survey Index)란 경기동향에 대한 기업가들의 판단ㆍ예측ㆍ계획의 변화추이를 관찰하여 지수화한 지표로서 다른 경기 관련자료와 달리 기업가의 주관적이고 심리적인 요소까지 조사가 가능한 특징이 있습니다. 이중 건설기업 경기실사지수(CBSI)는 업종을 건설업종으로만 국한시켜 집계된 자료입니다. 지수계산은 설문지를 통하여 집계된 전체응답자 중 전기에 비하여 호전되었다고 답한 업체수의 비율과 악화되었다고 답한 업체수의 비율을 차감한 다음 100을 더해 계산합니다. 예를 들어, 긍정과 부정의 응답이 각각 80%와 60%라면 80에서 60을 차감한 값에 100을 더해 120이 됩니다. CBSI가 기준선인 100을 밑돌면 현재 건설경기 상황을 비관적으로 보는 기업이 낙관적으로 보는 기업보다 많다는 것을 의미하고 100을 넘으면 그 반대를 의미합니다.

[건설경기 실사지수(Construction Business Survey Index)]

구분
종합
규모별
지역별

대형
중견
중소
서울
지방

2019년 01월
76.6
100.0
65.1
62.3
88.3
65.1

2019년 02월
72.0
83.3
68.2
62.9
77.2
68.2

2019년 03월
78.4
90.9
80.0
62.1
87.1
80.0

2019년 04월
88.6
109.1
81.0
73.3
98.6
81.0

2019년 05월
63.0
63.6
64.4
60.7
98.6
76.6

2019년 06월
80.5
91.7
74.5
74.1
87.9
71.5

2019년 07월
76.9
83.3
74.5
72.1
82.4
70.7

2019년 08월
65.9
72.7
72.7
50.0
80.4
52.6

2019년 09월
79.3
90.0
75.0
71.7
97.2
56.7

2019년 10월
79.1
72.7
84.1
81.0
85.1
73.0

2019년 11월
81.1
77.8
88.1
77.0
92.9
69.1

2019년 12월
92.6
90.9
92.7
94.3
95.0
90.7

2020년 01월
72.1
72.7
73.8
69.4
81.5
60.3

2020년 02월
68.9
72.7
73.8
58.7
80.1
55.3

2020년 03월
59.5
66.7
51.2
60.7
67.6
50.6

2020년 04월
60.6
58.3
59.6
64.4
60.4
62.1

2020년 05월
64.8
58.3
77.3
58.3
69.8
62.5

2020년 06월
79.4
78.6
81.8
77.8
82.8
78.5

2020년 07월
77.5
71.4
87.0
73.8
81.3
76.1

2020년 08월
73.5
85.7
65.1
68.9
80.3
66.1

2020년 09월
75.3
71.4
85.7
67.9
82.1
74.4

2020년 10월
79.9
83.3
81.4
74.2
82.3
76.9

2020년 11월
85.3
83.3
95.2
76.4
87.3
82.9

2020년 12월
84.6
75.0
97.7
81.0
87.8
81.3

2021년 01월
81.2
100.0
86.0
53.6
103.1
58.2

2021년 02월
80.8
84.6
93.2
62.1
97.3
62.9

2021년 03월
93.2
107.7
95.3
73.7
102.6
83.1

2021년 04월
97.2
109.1
95.0
85.7
106.8
87.1

2021년 05월
106.3
123.1
107.0
86.0
112.6
99.6

2021년 06월
100.8
115.4
92.9
92.9
100.0
101.7

2021년 07월
92.9
100.0
100.0
76.4
101.5
84.1

2021년 08월
89.4
100.0
86.1
80.7
92.0
86.3

2021년 09월
94.9
100.0
94.4
89.5
100.0
89.2

2021년 10월
83.9
91.7
81.6
77.6
96.2
70.9

2021년 11월
88.4
92.3
89.5
82.5
90.2
86.4

2021년 12월
92.5
84.6
100.0
93.1
86.7
98.6

2022년 01월
74.6
75.0
80.0
67.9
83.5
65.3

2022년 02월
86.9
84.6
90.0
86.0
92.3
81.2

2022년 03월
85.6
91.7
80.0
84.7
91.6
79.1

2022년 04월
69.5
58.3
63.4
89.7
60.0
80.6

2022년 05월
83.4
100.0
70.0
79.3
87.3
79.3

2022년 06월
64.7
54.5
71.8
68.4
63.3
66.1

2022년 07월
67.9
72.7
62.5
68.4
75.4
60.0

2022년 08월
66.7
75.0
64.1
60.0
72.1
60.9

2022년 09월
61.1
58.3
67.5
56.9
61.0
62.6

2022년 10월
55.4
66.7
48.6
50.0
59.0
51.7

2022년 11월
52.5
50.0
48.7
59.6
51.8
53.2

2022년 12월
54.3
45.5
52.5
66.7
50.3
58.0

2023년 01월
63.7
72.7
56.4
61.4
72.5
54.8

2023년 02월
78.4
91.7
65.8
77.2
89.9
66.8

2023년 03월
72.2
72.7
71.8
71.9
76.4
67.9

2023년 04월
80.2
90.9
79.5
68.4
91.6
68.6

2023년 05월
66.4
63.6
63.2
73.2
68.7
64.1

2023년 06월
78.4
83.3
81.1
69.6
89.4
66.9

2023년 07월
89.8
110.0
81.6
75.5
97.1
81.5

2023년 08월
70.5
72.7
72.2
66.0
80.0
61.2

2023년 09월
61.1
63.6
66.7
51.9
69.0
52.9

2023년 10월
64.8
72.7
62.2
58.2
77.6
51.7

2023년 11월
73.4
83.3
72.2
63.2
82.7
63.7

2023년 12월
75.5
83.3
74.3
67.9
80.7
70.1

2024년 01월
67.0
81.8
61.8
55.6
79.3
54.4

2024년 02월
72.0
81.8
72.2
60.4
83.5
60.1

2024년 03월
73.5
75.0
72.2
73.1
81.0
65.5

2024년 04월
73.7
91.7
63.4
64.5
84.5
62.8

2024년 05월
67.7
81.8
68.8
52.6
79.1
66.1

2024년 06월
69.6
72.7
71.0
65.1
84.6
68.9

2024년 07월
72.2
90.9
60.7
65.4
91.2
60.3

2024년 08월
69.2
92.3
60.6
54.9
91.8
62.9

2024년 09월
75.6
100.0
64.5
62.5
83.8
77.0

2024년 10월
70.9
84.6
71.9
56.1
83.8
68.0

2024년 11월
66.9
78.6
66.7
55.6
70.7
64.7

2024년 12월
71.6
85.5
71.7
57.8
76.7
67.0

출처 : 한국건설산업연구원(2024.12)

최근 5개년 CBSI지수를 살펴보면, 2019년 1월부터 2월까지 부동산시장 침체로 인한 신규 주택사업 위축으로 인해 CBSI지수는 72.0까지 하락하였으나, 3월 이후 체육관, 학교 등 공공건물 발주 및 민간 오피스텔 분양의 활성화로 반등세를 보이며 4월 기준 88.6을 기록하며, 장기 평균치인 80을 상회하였습니다. 반면 5월에는 3월, 4월 2개월 연속 지수가 상승한 것에 대한 통계적 반등 효과와 5월 뚜렷한 대형 공사가 발생하지 않아 신규 공사 물량이 크게 위축되며 25.4p. 하락한 63.0를 기록하였습니다. 이는 2013년 11월 60.9 이후 5년 6개월래 최저치에 해당합니다. CBSI는 지난 6월 정부의 노후 시설 투자 발표 영향으로 전월 대비 17.5p. 상승했지만 7월에는 3.6p. 하락하였으며, 8월에도 11.0p. 하락해 2개월 연속 감소했습니다. 8월은 혹서기 공사 발주가 감소하는 시기로 지수가 일반적으로 5~6p. 하락하는데, 올해는 정부의 '민간택지 분양가 상한제' 발표로 건설기업들의 심리가 크게 위축해 10p. 이상 감소했습니다. 한편 혹서기 이후 계절적요인에 의해 9월 CBSI는 79.3을 기록한 이후 10월 79.1 및 11월 81.1로 안정된 수준을 기록하였으며, 2019년 12월에는 92.6으로 2년 6개월만에 90선이 회복되었습니 다. 이러한 CBSI 지수의 개선의 원인으로는 정부가 2019년 12월 중 2020년 경제정책 방향으로 경기 반등을 위해 100조원 투자를 추진하겠다는 발표를 하면서 내수 진작 방안으로써 다수의 건설 사업이 포함된 것이 긍정적인 영향을 준 것으로 판단됩니다.그럼에도 불구하고 최근 4년 평균 CBSI가 79.5에 불과한 수준으로 장기간 100 미만을 기록하고 있어 건설업 경기에 대한 부정적인 시각이 우세한 것으로 판단됩니다.2020년 1월부터 CBSI는 연속적으로 부진하여 2020년 3월 CBSI는 59.5를 기록, 2013년 2월 이후 7년 1개월 만에 지수가 60선이 무너졌습니다. 통상, 3월에는 봄철 발주 증가로 인해 지수가 3~5p. 상승하는 것이 일반적인데, COVID-19 여파로 경기가 냉각되면서 계획된 공사 발주가 제대로 일어나지 않아 건설경기가 매우 침체되었습니다. 이후 5월까지 CBSI는 60선에 머물며 부진하였으나, 2020년 6월은 79.4를 기록하여 침체 상황이 크게 개선된 것으로 나타났습니다. 이는 분양가상한제 시행을 앞두고 주택 분양이 증가하고, 지연된 공공공사의 발주가 이뤄지는 등 전반적으로 공사물량이 개선되었기 때문입니다. 한편, 2020 7월 CBSI는 6월 대비 1.9p. 하락한 77.5로 기대에 미치지 못했던 공공공사 발주량과 향후 분양가상한제 유예 기간이 종료되는 등의 공사 위축 우려감으로 지수가 일부 하락하였습니다. 하지만, COVID-19 사태로 인한 경기 둔화가 백신 보급으로 회복이 기대됨에 따라 2020년 11월 85.3을 기록하며 80선을 회복하였고, 이후 4.7 재보궐 선거를 거치며 주택 공급이 활성화 될 것이라는 시장 기조가 확대되며 2021년 3월 93.2 및 4월 97.2, 5월 106.3을 기록하며 CBSI는 큰 폭으로 개선되고 있습니다. CBSI 지수는 5월 이후 전반적으로 감소하였으며, 2021년 11월의 경우 10월 대비 4.5p 상승한 88.4를 기록하였습니다. 11월 수도권을 중심으로 COVID-19 확진자가 급증하고, 요소수를 비롯한 글로벌 자재 수급 문제로 어려움을 겪고 있음에도 지수가 소폭 상승하였습니다.2022년 1월 CBSI는 전월 대비 17.9p 하락한 74.6를 기록하였으며, 이는 1년 5개월만에 최저치입니다. 유가 상승으로 비용이 상승하고 COVID-19 확진자가 1만명을 넘어서는 등 불확실성이 확대된 것으로 판단됩니다. 이후 CBSI는 소폭 반등하였으나 다시 2022년 4월 CBSI는 전월 대비 16.1p 하락한 69.5를 기록하였습니다. 이는 러시아-우크라이나 사태로 인해 주요 건설 자재인 시멘트와 철근 등의 가격이 급등한 영향으로 분석되며, 건설자제비 인상에 대한 원도급업체에 공사비 증액 요구 및 파업 등의 영향이 컸던 것으로 분석됩니다. 이후 올 상반기의 여러 위험 요소들이 장기화된 가운데, 주요국 금리 인상에 다른 경기둔화 우려감이 심화됨에 따라 7월 CBSI는 67.9수준으로 집계되었습니다. 또한 하절기 계절적 요인으로 인한 공사 물량 감소도 반영되었다고 판단됩니다. 2022년 10월 CBSI 지수는 전월 대비 5.7p 하락하며 3개월 연속 부진한 모습을 보였습니다. 이는 2013년 5월 이후 9년 8개월만에 가장 낮은 수치입니다. 지수가 이렇게 악화된 것은 9월말 레고랜드발 부동산 PF(프로젝트파이낸싱) 부실 우려로 건설사들이 체감경기가 악화되었기 때문인 것으로 판단됩니다. 특히, 기업 규모별로 중견기업 BSI가 18.9p 급락했는데, PF대출 시장의 경색으로 중견기업들의 기업심리가 크게 악화된 것으로 분석됩니다.2023년 1월 CBSI는 전월 대비 9.4p 상승한 63.7 기록하였으며, 통상 연초에는 수주가 전월 대비 감소해 지수가 하락하는 것이 일반적이나, 2023년은 이례적으로 지수가 상승하였습니다. 이는 1월에 대형 업체들을 중심으로 자금조달 상황이 일부 개선된 영향으로 판단되며, 세부 실적지수에서는 자금조달 부문에서 지수값 상승폭이 타 부문에 비해 다소 크게 상승하였습니다.2023년 하반기 들어 신규수주 증가, 공사대수금, 자금조달 지수가 전월대비 모두 상승하여 7월 건설기업 경기실사지수(CBSI)는 89.8p로 2023년 중 가장 높은 수치를 기록하였습니다. 그러나 9월 이후, 신규수주가 부진한 가운데 기업의 자금조달 상황도 악화되어 9월 건설기업 경기실사지수(CBSI)는 61.1p를 기록하였습니다. 또한, 12월은 공사대수금과 자금조달 지수는 최근 9~10년동안 가장 좋지 않은 실적을 기록하였습니다. 연말 발주가 증가하는 계절적 영향으로 지수가 일부 회복되었지만, 공사대수금과 자금조달 상황이 좋지 않아 부진한 건설기업 경기실사지수(CBSI)를 기록하였습니다.2023년 10월부터 12월까지 연속 상승한 지수는 2024년 1월에 연초 신규수주가 감소하는 계절적인 영향으로 하락하였으나, 이후 2월~4월에 꾸준히 소폭 상승하는 추세를 보였습니다. 2024년 5월에는 67.7p를 기록하였으며, 신뢰성 제고를 위한 개편에 따른 새로운 건설경기실사지수가 발표되었습니다. 종합지수와 신규수주지수가 하위 지수를 종합(가중평균)하여 산출하는 합성지수로 변경되었습니다. 새롭게 개편된 종합실적지수가 발표됨에 따라 이전 지수와의 직접적인 비교는 어려우나, 지표가 100보다 현저히 낮고, 4월보다 5월에 부정적인 응답 수가 상당히 많아 5월 건설경기는 4월보다 어려웠던 것으로 한국건설산업연구원은 파악하였습니다.2024년 6월 종합실적지수는 전월 대비 1.9p 상승한 69.6p를 기록하였으며, 2024년 10월 종합실적지수는 70.9p로 전월 대비 4.7p 하락하였습니다. 세부 실적지수 중 종합지수에 미치는 영향력이 가장 큰 신규수주지수(64.7, -7.9p)가 가장 큰 폭으로 하락하였습니다. 2024년 12월 종합전망지수는 71.6p로 12월 수주 증가 효과로 인해 신규수주지수가 상승하여 종합실적지수 상승을 견인하였고, 기업규모별 실적지수, 지역별 실적지수 모두 상승하였습니다. 그러나, 여전히 100에 미치지 못하여 건설경기가 악화될 것으로 응답한 비중이 우세합니다.한편, 현재 증가하고 있는 국내 가계부채와 경기침체 우려는 건설경기 회복을 둔화시키는 위험 요인입니다. 국내외 경기 등락 및 건설경기 회복 둔화는 당사회사의 영업환경에 악영향을 미칠 수 있습니다. 국내외 경기 침체는 건설 경기 침체로 연결되어 CBSI의 등락이 반복될 수 있기 때문에 투자자분들께서는 CBSI와 건설 경기 전반에 미치는 요인들에 대해 유의하시기 바랍니다. 아울러, 건설기업 경기실사지수(CBSI)는 건설산업 종사자의 기대감을 반영한 지수로 지수의 상승이 건설산업의 향후 회복세를 담보하는 것은 아닙니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

바. 건설업 경쟁 심화 및 구조조정 확대 위험
진입장벽이 낮은 건설 산업의 특성 상, 국내에는 많은 수의 업체가 시장에 참여하고 있으며, 그에 따라 국내 시장은 포화된 상태입니다.
중소 건설사들까지 집계한 건설업체 수는 9.5만개를 상회하여 국내 건설시장 참여자들은 치열한 경쟁 상황에 놓여 있습니다. 향후
타 업체와 차별화된 능력을 보유하지 못하는 건설 업체는 가격 경쟁의 위험에 직면하게 되어 수익성 저하의 우려가 있으니 투자자분들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

건설업은 국가경제의 기간산업으로 경제부문의 성장과 함께 비약적인 발전을 이룩했습니다. 그러나 기본적인 사회 인프라가 완비되고, 주택 공급이 수요를 초과하는 등 국내 건설 산업은 이미 성숙기에 진입한 상황입니다. 진입장벽이 낮은 건설 산업의 특성 상, 국내에는 많은 수의 업체가 시장에 참여하고 있으며, 그에 따라 국내 시장은포화된 상태입니다. 2024년 10월 기준으로 국내 종합건설회사가 19,242개사, 전문건설회사가 56,374개사, 설비건설회사가 10,450개사가 시장에 참여하고 있습니다, 중소 건설사들까지 집계한 업체 수는 9.5만개를 상회하여 국내 건설시장 참여자들은 치열한 경쟁 상황에 놓여 있습니다.

[업종별 건설업체 수 현황]

(단위 : 개사)

구분
건설업체
주택업체

전체
종합
전문
설비
시설물

2010년
60,588
11,956
38,426
6,151
4,055
4,906

2011년
60,299
11,545
38,100
6,330
4,324
5,005

2012년
59,868
11,304
37,605
6,463
4,505
5,214

2013년
59,265
10,921
37,057
6,599
4,688
5,157

2014년
59,770
10,972
37,117
6,788
4,893
5,349

2015년
61,313
11,220
37,872
7,062
5,159
6,501

2016년
63,124
11,579
38,652
7,360
5,533
7,172

2017년
65,655
12,028
40,063
7,602
5,962
7,555

2018년
68,674
12,651
41,787
7,887
6,349
7,607

2019년
72,323
13,050
44,798
8,311
6,764
7,812

2020년
77,182
13,566
47,497
8,797
7,322
8,686

2021년
87,509
14,264
56,724
9,287
7,234
9,904

2022년
88,208
18,887
52,433
9,796
7,092
10,049

2023년
84,140
19,516
54,517
10,107
-
9,390

2024년 10월
95,109
19,242
56,374
10,450
-
9,043

출처 : 대한건설협회 2024년 3/4분기 기준 주요건설통계(2024.11)주) 시설물유지관리업 폐지(2024.1.1)로 인한 관련 협회 업무종료로 집계 중단

국내 건설사 수가 지속적으로 증가한 요인은 낮은 진입 장벽입니다. 1999년 국내 건설 시장이 면허제에서 등록제로 전환됨에 따라 건설업 면허 취득이 개방되어 중소업체들의 시장진입이 매우 용이하게 되었습니다. 주택 건설 및 단순 토목 공사 시장은 이미 다수의 업체가 진입하여 수주를 위한 경쟁이 심화되고 있으며, 기술력을 필요로 하는 플랜트, 발전소 설계 등의 시공 분야에서도 중소업체들의 진출이 지속되고 있는 상황입니다. 따라서, 국내 건설 시장에서 단순한 시공만으로는 안정적인 수익성을 확보하기 힘든 상황이며, 친환경 및 IT 기술 등을 접목시킨 시공 기술역량의 확보가 요구되고 있습니다. 더불어, 건설사의 수익 성장을 위해서는 개도국 및 중동 등의 국가 인프라 시설 발주가 증가하고 있는 해외시장 진출을 위한 경쟁력 확보를 필요로 하고 있습니다.건설업은 일반적으로 하도급 형태로 여러 중소 건설사들이 시공에 참여합니다. 국내 건설사 수는 2024년 10월 기준 95,109개사로 경쟁이 심화된 상태이며, 이러한 경쟁 심화는 저가 수주를 유발하는 측면이 있습니다. 따라서, 공사 마진율 향상 역시 일정 수준으로 제한될 것으로 판단됩니다.2021년 기준 종합건설사 부도 업체 수는 2개로 감소하는 추세를 보였으나, 금리 상승 등 금융 여건 악화 및 자재비 상승으로 인한 마진율 감소 등의 영향으로 재차 상승했으며 2023년 기준 종합건설사 부도업체율은 7개를 기록하였습니다.
2024년 10월말 기준으로 종합건설사 부도 업체는 9개사로, 정책당국의 지원 등에도 구매력 상승 및 수요기반 확대와 같은 근본적인 개선 없이는 주택 미분양물량이 지속적으로 증가 추세를 나타낼 수 있으며, 이에 따라 부도업체가 증가하는 등 국내 종합건설업이 향후 악화될 가능성이 존재합니다.

[건설업체 부도 현황]

(단위: 개사)

구 분
2015년
2016년
2017년
2018년
2019년
2020년
2021년
2022년
2023년
2024년 10월

종합건설업
13
17
17
10
7
6
2
5
7
9

출처 : 대한건설협회 2024년 3/4분기 기준 주요건설통계(2024.11)

국내 건설사 간 경쟁의 심화는 건설환경을 과거의 시공중심의 분리발주형 공사에서 Turn-key, Design-build, EPC Type 등의 일괄발주형태로 전환시키고 있습니다. 이에 따라 양질의 시공뿐만 아니라 수주단계에서부터 선진업체 및 경쟁사와의 전략적 제휴, Financing, Risk 관리능력 등이 건설사에게 종합적으로 요구되고 있는 상황입니다. 또한, 건설사들은 수주 경쟁력을 강화하기 위해서는 탄탄한 시공력을 기반으로 전사적 수주 관리 시스템의 정립, 공정 다각화 및 지역 다변화 등을 통한 지속적인 성장 노력이 요구되고 있습니다. 이와 더불어, 건설업 특성상 다른 산업에 비해 프로세스의 자동화·표준화가 미흡하여 생산요소에서 인력이 차지하는 비중이 크므로 효율적인 인적 관리 역시 요구되며, 해외 건설사업부문의 확대에 따른 해외에서의 자원, 장비 등의 수급 관리도 경쟁력을 유지하기 위한 필수 요소입니다. 따라서, 향후 타 업체와 차별화된 능력을 보유하지 못하는 건설 업체는 가격 경쟁의 위험에 직면하게 되어 수익성 저하의 우려가 있으니 투자자분들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.한편, 2008년 금융위기 이후 국내 건설 및 부동산 경기 침체에 따른 미분양 주택 증가 등으로 일부 건설사의 재무상황이 악화되었습니다. 이에 따라 일부 건설사는 정부 및채권 금융기관 주도하에 법정관리, 워크아웃 등을 통한 구주조정 작업이 진행되었습니다. 건설업체별 구조조정 진행상황은 다음과 같습니다.

[ 건설업체별 워크아웃 진행상황 ]

구분
업체명
진행상황

2009년건설 1차(11)
㈜롯데기공
3.6 워크아웃 졸업

㈜신일건업
5.18 워크아웃 졸업

이수건설㈜
3.31 MOU 체결후 워크아웃

동문건설㈜
4.10 MOU 체결후 워크아웃

월드건설㈜
4.16 MOU 체결후 워크아웃

풍림산업㈜
4.22 MOU 체결후 워크아웃

우림건설㈜
4.22 MOU 체결후 워크아웃

㈜삼호
5.21 MOU 체결후 워크아웃

경남기업㈜
5.25 MOU 체결후 워크아웃

㈜대동종합건설
2.19 기업회생절차(법정관리) 결정(1.29 워크아웃 중단)

삼능건설㈜
5.6 기업회생절차(법정관리) 결정(3.31 워크아웃 중단)

2009년건설 2차(13)
㈜대아건설
4.30 워크아웃 졸업

SC한보건설㈜
6.25 워크아웃 졸업- 기존 대주주가 SC한보건설 지분을 매각(6.16)하고신규 대주주는 유상증자(6.22)을 통해 유동성 확충- 워크아웃 졸업에 대한 채권단 의결(6.25)

㈜신도종합건설
5.22 MOU 체결 / 워크아웃

㈜화성개발
6.17 MOU 체결 / 워크아웃- 기존채권 2011.6월말까지 만기연장- 자구계획 : 투자주식, 부동산 매각 등

르메이에르건설㈜
6.30 MOU 체결 / 워크아웃- 기존채권 2010.3월말까지 만기연장- 자구계획 : 부동산 매각, 경비 절감 등

한국건설㈜
6.30 MOU 체결 / 워크아웃- 기존채권 2011년말까지 만기연장 등

㈜새한종합건설
6.25 경영정상화 계획 확정 / 워크아웃- 기존채권 2011년말까지 만기연장 등- 자구계획 : 대주주 사재출연, 경비 절감 등

대원건설산업㈜
6.26 경영정상화 계획 확정 / 8.28 워크아웃 조기졸업- 기존채권 2010.6월말까지 만기연장

㈜늘푸른오스카빌
9.28 워크아웃 확정

송촌종합건설㈜
5.6 기업회생절차(법정관리) 결정(3.31 워크아웃 중단)

영동건설㈜
5.13 기업회생절차(법정관리) 결정(3.30 워크아웃 중단)

㈜중도건설
5.29 기업회생절차(법정관리) 결정(4.1 워크아웃 중단)

㈜태왕
6.29 기업회생절차(법정관리) 결정(6.30 워크아웃 중단)

2009.9.17
㈜현진건설
워크아웃 중단 후 기업회생절차(법정관리 진행) 진행

2010.4.13
금호산업㈜
워크아웃 신청

2010.4.14
대우자동차판매㈜
워크아웃 중단 후 기업회생절차(법정관리) 진행

2010.4.15
성원건설㈜
기업회생절차(법정관리) 개시

2010.4.20
금광기업㈜
워크아웃결정

2010.4.30
남양건설㈜
기업회생절차(법정관리) 개시

2010.5.11
풍성주택㈜
기업회생절차(법정관리) 개시

2010년건설 3차(16)
성우종합건설㈜
6.25 워크아웃결정

벽산건설㈜
6.25 워크아웃결정

신동아건설㈜
6.25 워크아웃결정

남광토건㈜
6.25 워크아웃결정

한일건설㈜
6.25 워크아웃결정

중앙건설㈜
6.25 워크아웃결정

㈜제일건설
6.25 워크아웃결정

㈜청구
6.25 워크아웃결정

㈜)한라주택
6.25 워크아웃결정

㈜금광건업
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

금광기업㈜
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

남진건설㈜
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

진성건설㈜
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

㈜풍성건설
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

대신건설㈜
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

성지건설㈜
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

2010.12.31
동일토건㈜
워크아웃 결정

2011.02.08
월드건설㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.02.25
진흥기업㈜
채권은행 관리절차 개시

2011.03.22
LIG건설㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.04.01
㈜남영건설
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.04.12
삼부토건㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.04.15
동양건설산업
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.05.30
경남기업㈜
워크아웃 졸업

2011.06.27
이수건설㈜
워크아웃 졸업

2011.06.30
명단 미공개
구조조정 또는 법정관리 절차 진행

2011.08.05
㈜신일건업
워크아웃 신청

2011.10.20
범양건영㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.11.17
임광토건㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.11.22
㈜현진건설
기업회생절차(법정관리) 종결

2011.12.12
고려개발㈜
워크아웃 결정

2011.12.30
대우산업개발(구 대우자동차판매)
기업회생절차(법정관리) 졸업

2012.01.19
성지건설
기업회생절차(법정관리) 종결

2012.02.12
영동건설㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2012.05.24
임광토건㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2012.02.08
㈜금광기업
6.25 기업회생절차(법정관리) 종결

2012.03.19
남진건설㈜
6.25 기업회생절차(법정관리) 종결

2012.05.02
풍림산업㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.06.01
우림건설㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.06.26
벽산건설㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.07.06
명단 미공개
구조조정 또는 법정관리 절차 진행

2012.07.16
삼환기업㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.08.01
남광토건㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.09.26
극동건설㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.10.22
한라산업개발㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.11.01
㈜신일건업
기업회생절차(법정관리) 신청

2013.01.17
삼환기업㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2013.02.15
한일건설㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2013.02 21
㈜동보주택건설
기업회생절차(법정관리) 신청

2013.02.26
쌍용건설㈜
워크아웃 신청

2013.04.04
풍림산업㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2013.04.26
STX건설㈜
워크아웃 신청

2013.10.29
경남기업㈜
워크아웃 신청

2014.01.09
쌍용건설㈜
기업회생절차(법정관리) 시작

2014.10.07
울트라건설㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2014.12.31
동부건설㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2015.03.26
쌍용건설㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2015.03.27
경남기업㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2015.09.03
삼부토건㈜
기업회생절차(법정관리) 시작

2015.12.31
천원종합개발㈜
기업회생절차(법정관리) 시작

2015.12.30
금호산업㈜
채권금융기관 공동관리 절차 종결

2016.01.29
남광토건㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2016.06.11
성우종합건설㈜
기업회생절차(법정관리) 시작

2016.08.03
남양건설㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2016.09.19
울트라건설㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2016.10.27
동부건설㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2016.12.31
㈜삼호(現 DL건설㈜)
채권금융기관 공동관리 절차 종결

2017.01.10
우진엔지니어링㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2017.03.14
티이씨건설㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2017.03.15
한일건설㈜
기업회생절차(법정관리) 시작

2017.03.21
천원종합개발㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2017.10.12
삼부토건㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2017.10.27
한일건설㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2017.11.01
성우종합건설㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2017.11.30
경남기업㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2018.02.27
풍림산업㈜
기업회생절차(법정관리) 시작

2018.06.27
삼환기업㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2018.07.31
성우종합건설더블유㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2018.09.05
대림종합건설㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2018.11.07
풍림산업㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2019.06.27
세원건설㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2019.11.14
고려개발㈜(現 DL건설㈜)
채권금융기관 공동관리 절차 종결

2020.07.24
현진건설㈜
회생절차 개시 공고

2020.11.10
㈜중앙건설산업
회생절차 개시 공고

2022.07.07
STX건설㈜
기업회생절차(법정관리) 종결

2022.12.22
대우조선해양건설㈜
채권금융기관 기업회생절차(법정관리) 신청

2023.03.21
에이치엔아이엔씨㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2023.04.07
에이치엔아이엔씨㈜
기업회생절차(법정관리) 시작

2023.04.07
대창기업㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2023.04.15
대창기업㈜
기업회생절차(법정관리) 시작

2023.05.31
㈜신일
기업회생절차(법정관리) 신청

2023.05.31
㈜신일
기업회생절차(법정관리) 시작

2023.08.02
대우산업개발㈜
기업회생절차(법정관리) 신청

2023.09.07
대우산업개발㈜
기업회생절차(법정관리) 시작

2023.12.28
㈜태영건설
채권은행 등의 관리절차 개시 신청

2024.01.12
(주)태영건설
채권은행 등의 관리절차 개시 시작

2024.04.30
(주)태영건설
기업개선계획이 채권단의 승인 취득

2024.05.30
(주)태영건설
기업개선계획 이행을 위한 약정(MOU) 체결

2025.01.06
신동아건설(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

출처 : 금융감독원 전자공시시스템, 대한민국 법원

정부가 강력한 의지를 가지고 진행 중인 건설업체들에 대한 워크아웃은 당사가 속한 건설시장에 악영향으로 작용할 것이고, 이는 당사의 매출이나 시장지위에 영향을 미칠 가능성이 있습니다. 최근 부정적인 해외 경제상황으로 인해 국내 경기도 영향을 받고 있으며 대내외 경기의존도가 높은 건설사들의 불확실성이 높아진 상황입니다. 또한 향후 원자재 상승과, 물가 상승에 따라 금리가 인상된다면 건설사들의 차입능력 악화 등으로 추가적인 워크아웃절차를 받는 회사들이 지속적으로 나올 수 있는 상황입니다.2012년 9월에 있었던 극동건설의 법정관리 신청은 연대보증채무를 지고있던 모 그룹의 지주회사인 웅진홀딩스와 함께 진행된 바 있습니다. 2014년에는 2008∼2010년 3년 연속 흑자를 내며 8개국 16개 현장에서 3조원(29억 달러)가량의 공사를 진행하고 있던 쌍용건설의 법정관리가 개시(2014년 1월 9일) 되었습니다. 참고로, 쌍용건설은 국내외 현장만 130여 곳이 넘고 협력업체도 1,400여개에 달하는 등 국내 건설경기에 부정적인 영향을 미쳤습니다. 2014년 12월 31일에는 시공능력평가 25위(2014년 기준)의 중견업체인 동부건설이 자금난에 몰려 법정관리를 신청하였으며, 약 2,000여개에 달하는 협력업체가 대금회수에 어려움을 겪었습니다. 2015년에는 워크아웃 후 조기졸업을 했던 경남기업이 3월에 다시 워크아웃을 신청하여 시장에 큰 충격으로 작용하였습니다.한편, 법정관리 중이었던 중견 건설업체인 우림건설은 매각 실패에 따라 2016년 7월 기업회생절차가 폐지되며 청산 절차에 들어갔으며, 최근 국내 주택경기 회복세에도 불구하고 회생절차에 들어간 건설업체의 M&A가 어려움을 겪고 있는 것으로 나타납니다. 이와 같은 건설업계의 법정관리절차 개시 기업 증가 등은 건설업 전반에 대하여 자금시장의 우려감을 증폭시켜 우량 건설사의 자금조달 비용까지 상승시키는 부작용을 낳을 수 있습니다. 또한, 정부는 2018년 6월 말 기한 만료로 폐지된 기업구조조정촉진법을 2018년 8월 27일 국회 정무위에서 5년 시한으로 재입법 의결을 하였습니다. 이후 기업구조조정 촉진법 제정안은 국회 본회의에서 의결(9.20일) 후 10.16일 공포(공포 즉시 발효)되었으며, 2023년 10월 법이 일몰되었으나 12월 국회 본회의에서 다시 법안이 통과되면서 3년간 유효기간을 가진 한시법으로 부활하였습니다. 이에 따라 향후 건설 업계에 추가적인 구조조정 가능성이 존재하고 있습니다. 이와 같은 건설업계의 법정관리절차 개시 기업 증가 등은 건설업 전반에 대하여 자금시장의 우려감을 증폭시켜 우량 건설사의 자금조달 비용까지 상승시키는 부작용을 낳을 수 있습니다.한편 2023년 12월 국내 시공능력평가 순위 16위 건설사인 태영건설(주)는 부동산 PF로 인한 유동성 위기로 워크아웃을 신청하였습니다. 신용공여액 기준 채권단의 75% 이상 찬성을 얻어야 워크아웃 절차를 시작할 수 있기에 태영건설(주)는 기업개선을 위한 자구안을 제시하였으며 96.1%의 동의율로 2024년 01월 워크아웃이 개시되었습니다. 또한, 2024년 04월 태영건설(주)의 기업개선계획이 채권단의 승인을 받아 워크아웃이 본격적으로 실행되었습니다.
기업개선계획 가결 이후 태영건설은 무담보 채권자의 출자전환과 지주사의 영구채 발행 등으로 자본 확충을 위한 노력을 기울였으며, 이에 따라 2024년 반기말 연결 기준 자산 총계 5조 4,709억원, 부채 총계 5조 459억원, 자본 총계 4,250억원을 기록해 자본잠식 상태를 해소했습니다.2025년 01월에는 국내 시공능력평가 순위 58위 건설사 신동아건설(주)에서 유동성 악화로 인해, 2019년 11월 워크아웃에서 벗어난지 약 5년만에 재차 워크아웃을 신청하였습니다.
한편,
태영건설(주)의 워크아웃 개시 및 건설업 전반의 부실가능성에 따라, 정부는 부동산 PF 사업장에 대한 모니터링을 강화했으며, 실제, 2023년 5월 13일 정책발표를 통하여 사업성 부족사업장의 경,공매, 실질적 재구조화 및 정리 등의 PF 연착륙 방안을 도입할 계획임을 밝혔습니다. 이후, 부동산 경기 침체와 공사비 급등이 맞물려 중소형 건설사들을 중심으로 단기 유동성 자금 확보가 중요해진 가운데 태영건설의 공동관리절차(워크아웃)으로 향후 건설 업계에 자금 조달의 어려움이 증가하고 추가적인 구조조정 가능성이 존재하고 있습니다.기업에 대한 기업회생절차가 성공적으로 마무리 될 경우 건설업에 대한 신뢰가 회복되고 비우량 경쟁사 퇴출로 시장의 경쟁강도가 낮아짐으로써 당사의 매출이나 시장지위에 우호적으로 작용할 가능성도 있으나, 건설업체의 기업회생절차 개시 등의 발생은 전반적인 시장이 당사를 비롯한 건설업체에 우호적이지 않다는 방증이며 이는 건설업의 산업침체로 이어질 수 있으므로, 투자자 여러분께서는 건설산업 전반에 걸친 변동사항에 유의하시기 바랍니다.

추가로 금융감독원은
2024년 정기 신용위험평가 결과 및 향후 계획 보도자료를 통해 채권은행이 2024년 정기 신용위험평가로 230개사를 부실징후기업으로 선정하였다고 밝혔습니다. 이중, 대기업은 11개사로 전년 대비 2개사 증가하였으며, 중소기업은 219개사로 전년 대비 3개사 감소하였습니다. 코로나 기간 중 부실징후기업 수가 감소하였다가 2022년부터 증가추세로 전환되었는데, 이는 2022년에 이어 대내외 경기부진 및 원가상승 등으로 기업의 수익성 악화가 지속되었고, 2023년 들어 금리상승 영향이 본격화되면서 높아진 금융비용 부담으로 연체 발생 기업 등이 증가한 데 기인한 것입니다.
또한, 2024년의 경우 부실 징후 기업 규모가 전년과 유사한 수준을 유지했습니다. 이와 관련해 금융감독원은 경기 회복이 지연되며 철강, 석유화학 등 다수 업종에서 업황 부진이 지속되었고, 원가상승 및 고금리의 장기화 등에 따라 일부 한계기업의 경영 악화가 심화되었기 때문으로 분석했습니다. 2024년 기준 주요 업종별 부실징후기업 현황을 살펴보면 부동산 업종이 30개사로 가장 많은 비중을 차지하였고, 자동차가 21개사, 고무·플라스틱과 기계·장비 업종이 각각 18개사로 그 뒤를 잇고 있습니다.

[부실징후기업 추이]

(단위 : 개)

구 분
2016년
2017년
2018년
2019년
2020년
2021년
2022년
2023년
2024년

세부평가대상
합 계
2,637
2,906
2,952
3,307
3,508
3,373
3,588
3,578
4,028

대기업
602
631
631
599
659
639
733
749
818

중소기업
2,035
2,275
2,321
2,708
2,849
2,734
2,855
2,829
3,210

부실

징후기업

합 계
208
199
190
210
157
160
185
231
230

대기업
32
25
10
9
4
3
2
9
11

중소기업
176
174
180
201
153
157
183
222
219

출처 : 금융감독원 보도자료
(2024.12.24)주) (대기업)금융권 신용공여 500억원 이상, (중소기업)금융권 신용공여 500억원 미만

금융감독원에서는 부실징후기업에 대해서는 조기에 경영정상화가 이루어질 수 있도록 워크아웃 등 구조조정을 신속하게 추진하고 부실징후기업 중 워크아웃 등을 신청하지 않는 기업에 대해서는 채권은행이 사후관리를 강화할 계획입니다. 또한, 일시적 경영위기 기업에 대해서는 채권은행이 신속금융지원, 프리워크아웃 프로그램 등을 통해 지원 예정인 것으로 발표하였습니다.그럼에도 불구하고 건설업계의 산업 침체기가 오거나 법정관리절차 개시 기업이 증가할 경우 건설업 전반에 대한 자금시장의 우려감을 증폭 시켜 우량 건설사의 자금 조달 비용까지 상승시키는 부작용을 낳을 수 있습니다. 기업회생절차가 성공적으로 마무리될 경우 건설업에 대한 신뢰가 회복되고 비우량 경쟁사 퇴출로 시장의 경쟁 강도가 낮아짐으로써 당사의 매출이나 시장 지위에 우호적으로 작용할 가능성도 있지만, 최근 몇 년간 건설업에 대한 금융권의 대출 정책 강화로 인한 건설업 대출 감소 등 여전히 건설 경기 회복을 지연시키는 부정적인 요소가 많은 상황입니다. 따라서 투자자께서는 건설산업 전반에 걸친 변동사항에 유의하시기 바랍니다.

사. 건설수주 관련 위험

국내 건설수주 규모는 국내외 경기 변동, 국가 정책등의 변화에 따라 그 증감을 반복하고 있습니다.

최근 국내 건설수주 규모는 지속적으로 증가하며, 2020년 194조 750억원, 2021년 211조 9,882억원, 2022년 229조 7,490억원을 기록하였습니다.
그러나 2023년의 경우 고금리 기조로 인해 부동산 경기가 침체 국면에 진입함에 따라 국내 건설수주액은 189조 8,440억원을 기록하며 전년 대비 약 17.4% 감소하였습니다.

2024년 역시 부동산 시장 침체 지속으로 건설업계 자금 조달이 제한되는 등의 이유로 3분기 기준 국내 건설수주액은 전년동기 대비 0.4% 증가한 140조 1,286억원에 그쳤습니다. 향후
고금리 기조 유지, 가계의 소득여건 개선지연, 과거 부동산 규제 관련 정책 여파 등에 따른 부동산 시장의 불확실성 확대로 인하여 국내건설 수주액 하락이 지속될 우려
가 있습니다. 한편,

공공부문 건설수주에 큰 영향을 미치는 SOC에 대한 재정투자는 고용, 생산 유발효과 등 경제적 파급효과가 크고 기업생산 활동에 필요한 인프라를 제공함으로써 국가경쟁력 강화와 지역경제 개발을 가능하게 하는 중요한 요소

중 하나입니다. 2019년 이후 2022년까지 지속 증가하였던 국토교통부 예산은 2023년 처음으로 감소하였으며,
정부안에 따르면 2025년 예산도 전년 대비 약 1.2조원 감소한 19.5조원 수준입니다.
향후에 재정 건전성 유지 및 복지 등 의무지출 소요의 증가라는 재정 여건 하에 SOC 투자가 추가적으로 감소할 수 있습니다.

최근 정부의 SOC 계속사업에 대한 지원의지는 향후 당사를 비롯한 건설업체들에 긍정적인 영향을 미칠 수 있을 것으로 예상되나,
현재로서는 그 이후의 예산 추이를 예측하기 어려운 바, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

국내 건설수주 규모는 2008년 이후 감소 추세를 보였습니다. 2013년까지 국내 건설수주 규모는
전반적인 감소 추세를 지속하다가 2014년 증가 추세로 다시 전환되었습니다. 공공수주의 경우 2009년까지 정부 주도하에 4대강 사업 등의 대규모 발주가 이루어져 발주량이 증가세에 있었으나, 2010년부터는 대규모 건설투자정책의 부재로 발주량이 감소하였습니다. 2013년은 정부 SOC 예산 증가로 공공부문 수주액이 전년대비 6.1% 상승하였으나, 민간수주는 미분양주택문제, 재건축 및 재개발 공사물량 감소로 인하여 수주액이 2005년도 이후 최저치인 55조 1,367억원을 기록하였습니다.하지만 2014년 국내 건설수주 규모는 전년대비 17.7% 증가한 107조 4,664억원을 기록하며, 6년만에 증가세로 전환되었습니다. 2014년은 공공부문에서 공기업과 지자체 및 공공단체의 발주증가에 힘입어 수주액이 증가하였으며, 민간부문 역시 신규주택과 재건축 경기가 살아나면서 수주 규모가 증가세로 전환되었습니다. 또한, 2015년 건설경기의 회복세가 확장되며 전체 국내 건설 수주액은 157조 9,836억원을 기록하며 전년대비 47% 만큼 대폭 상승하였습니다. 특히, 민간부문의 발주금액이 2014년 66조 7,361억원에서 2015년 113조 2,507억원으로 크게 늘어나며, 국내 건설 경기 회복세의 큰 역할을 담당하였습니다. 이러한 민간수주액이 급증한 이유는 1,000억원 이상의 대형 공사가 크게 증가하여 역대 최대 수주 실적을 기록하였기 때문인 것으로 판단됩니다. 2016년의 경우 토목 수주 규모가 38조 1,959억원으로 전년 대비 16%의 감소를 보였으나, 일반 건축 부문에서 12.6%가 상승하는 모습을 보이며 2015년 대비 건설수주 규모는 4.4% 증가하며 여전히 건설수주 규모 증가세를 이어갔습니다. 그러나, 2017년 건설 수주액은 전년 대비 2.6% 감소하며 감소세로 전환되는 모습을 보였습니다. 2017년 토목 수주액의 경우 공공부문 및 민간부문에서 모두 증가하여 42조 1,118억원을 기록, 전년 대비 10.3% 증가하였으나, 공공부문에서 재개발이 큰 폭으로 하락하였고 민간부문에서 신규주택의 부진과 상업용 건물의 수주감소의 영향으로 일반 건축 부문은 6.5% 감소한 118조 4,165억원을 기록하였습니다

[국내 건설 수주액 추이]

(단위: 억원, %)

년도
전체
발주부문별
공종별(토목/건축)

합계
증감률
공공
증감률
민간
증감률
토목
증감률
건축
증감률

2010년
1,032,298
-13
382,368
-34.6
649,930
7.9
413,806
-23.6
618,492
-4.2

2011년
1,107,010
7.2
366,248
-4.2
740,762
14.0
388,097
-6.2
718,913
16.2

2012년
1,015,061
-8.3
340,776
-7.0
674,285
-9.0
356,831
-8.1
658,230
-8.4

2013년
913,069
-10.1
361,702
6.1
551,367
-18.2
299,039
-16.2
614,030
-6.7

2014년
1,074,664
17.7
407,306
12.6
667,361
21.0
327,297
9.5
747,367
21.7

2015년
1,579,836
47.0
447,329
9.8
1,132,507
69.6
454,904
39.0
1,124,932
50.5

2016년
1,648,757
4.4
474,106
5.9
1,174,651
3.7
381,959
-16.0
1,266,798
12.6

2017년
1,605,282
-2.6
472,037
-0.4
1,133,246
-3.5
421,118
10.3
1,184,165
-6.5

2018년
1,545,277
-3.7
423,447
-10.3
1,121,832
-1.0
463,918
10.2
1,081,360
-8.7

2019년
1,660,352
7.4
480,692
13.5
1,179,661
5.2
494,811
6.7
1,165,542
7.8

2020년
1,940,750
16.9
520,953
8.4
1,419,796
20.4
446,592
-9.7
1,494,158
28.2

2021년
2,119,882
9.2
560,177
7.5
1,559,704
9.9
536,073
20.0
1,583,809
6.0

2022년
2,483,552
17.2
577,686
3.1
1,905,867
22.2
612,198
14.2
1,871,354
18.2

2023년
2,067,403
-16.8
660,819
14.4
1,406,584
-26.2
724,020
18.3
1,343,383
-28.2

2024년 3분기
1,401,286
0.4
397,397
7.0
1,003,889
-2.0
479,139
1.5
922,147
-0.2

출처 :
대한건설협회 2024년 3분기 주요건설통계(2024.
11
)
주) 2024년 3분기 증감률은 전년동기대비 수치임

2021년 기준 국내 건설 수주액은 211조 9,882억원을 기록하며 이전 흐름과 동일하게 국내 건설 수주금액은 지속적으로 증가하였습니다. 특히, 2022년 국내 건설 수주금액은
248조 3,552억원으로 2021년 대비
17.2% 증가하며, 최근 10년간 최대 수주금액을 달성하였습니다. 발주부문별로 공공부문과 민간부문은
3.1%, 22.2%로, 공종별로는 토목부문과 건축부문 모두
14.2%,
18.2% 증가하였습니다. 2018년부터 2022년까지 최근 5년간 국내 건설 수주액은 증가 추세를 나타내었으나, 2023년의 경우 고금리 기조로 인해 부동산 경기가 침체국면에 진입함에 따라 국내 건설수주액은
206조 7,403억원을 기록하며 전년 대비 약
16.8%의 수주액 감소율을 나타내었습니다. 공공부문은
66조 819억원으로 전년대비
14.4% 증가하였으나, 민간 부문은
140조 6,584억원으로 26.2% 감소하였습니다.
2024년 3분기의 경우, 부동산 PF 구조조정 진행으로 건설업계 자금 조달이 제한적이었으며, 인건비 및 공사비 등 공사원가 상승으로 인해 건설사별로 선별적인 수주에 돌입하여 국내 건설수주액은 전년동기 대비 0.4% 증가한 140조 1,286억원에 그쳤습니다.

한편, 공공부문 건설수주는 국토교통 예산 및 SOC 예산에 큰 영향을 받습니다. 국토교통부는 2018년 초 국토교통 예산을 2017년 20.1조원 대비 3.0조원 감소한 17.1조원으로 편성(15.0%)하였으나 수자원 예산 환경부 이체로 6,824억원이 조정되어 최종적인 예산은 16.4조원을 기록하였습니다. 국토교통 예산은 2018년까지 지속 감소하였으나 2019년 17.6조원으로 전년 대비 1.2조원 증가하였습니다. 2020년 역시 전년에 이어 20.5조원으로 2.9조원 증가하며 3개년만에 20조원 상회하는 예산이 편성되었습니다. 2021년, 2022년 모두 각각 21.5조, 22.7조원으로 예산이 편성되어 상승 추세를 이어가고 있습니다.예산 가운데 도로ㆍ철도ㆍ항공ㆍ수자원 등 SOC 예산은 2018~2019년 동안 정부의 정책과제(5년간 178조원) 실행에 필요한 재원마련 및 기반시설 축적으로 2017년 대비 감축되었으나, 2021년 SOC 예산은 노후 SOC 유지보수, 대도시권 교통난 해소, 국토 균형발전을 위한 교통, 물류망 확충 등에 비중을 확대함에 따라 편성된 예산이 전년대비 2.8조원 증가한 21.5조원이 편성되었습니다. 이후 2022년 SOC예산은 22.7조원으로 전년 대비 1.2조원 증가하였습니다. 한편 2023년은 국토교통부 총 예산이 55조 7,514억원으로 2022년 60조 681억원에 비해 감소한 가운데 SOC 예산 또한 2023년 제로에너지빌딩(ZEB) 등 기후위기 대응 관련 예산의 감소에 따라 19.7조원으로 감소하였습니다. 다만 2024년 국토교통부 총 예산이 60조 9,439조원으로 재차 증가한 가운데 SOC 예산 또한 19.7조원에서 20.7조원으로 증가하였습니다.
2024년 8월 정부가 발표한 국토교통부 예산안에 따르면 2025년 전체 예산은 22.8조원으로 전년대비 약 0.8조원 감소하였습니다. 주거급여 대상자를 확대하는 등 주택·주거 급여 예산은 전년 대비 약 0.3조원 확대되었으나 SOC 예산은 전년 대비 약 1.2조원 가량 감소하였습니다. 다만, 해당 수치는 국회 의결을 거치기 전 정부안으로 향후 예산 편성 과정에서 일부 변동이 발생할 가능성이 존재합니다.

[ 2025년 국토교통부 부문별 예산]

(단위: 억원)

부문
2024년 예산(A)
2025년 예산안

정부안(B)
2024년 대비

(B-A)
%

합계
609,439
582,161
△27,278
△4.5

예산
236,583
227,610
△8,973
△3.8

SOC
207,187
195,270
△11,917
△5.8

도로
79,779
71,998
△7,781
△9.8

철도
80,997
70,016
△10,981
△13.6

항공/공항
8,906
13,533
4,627
52.0

물류 등 기타
19,106
21,479
2,373
12.4

지역 및 도시
15,308
15,465
157
1.0

산업단지
3,090
2,779
△311
△10.1

사회복지
29,397
32,339
2,942
10.0

주택
1,972
1,971
△1
△0.1

주거급여
27,424
30,368
2,944
10.7

기금
372,856
354,552
△18,304
△4.9

주택도시기금(복지)
372,266
353,995
△18,271
△4.9

자동차기금(SOC)
589
556
△33
△5.6

출처 : 국토교통부(2024.08.29)주) 정부 편성안으로 국회 의결 등의 향후 절차 진행에 따른 변동 발생 가능

SOC에 대한 재정투자는 고용, 생산 유발효과 등 경제적 파급효과가 크고 기업생산 활동에 필요한 인프라를 제공함으로써 국가경쟁력 강화와 지역경제 개발을 가능하게 하는 중요한 요소 중 하나입니다. 2019년 이후 2022년까지 지속 증가하였던 국토교통부 예산은 2023년 처음으로 감소하였으며,
2024년에는 전년 대비 상승하였지만 2025년 정부안 기준 전년 대비 재차 감소하였습니다. 향
후에도 재정 건전성 유지 및 복지 등 의무지출 소요의 증가라는 재정 여건 하에 SOC 투자가 추가적으로 감소할 수 있습니다. 정부의 SOC 계속사업에 대한 지원의지는 향후 당사를 비롯한 건설업체들에 긍정적인 영향을 미칠 수 있는 점이나, SOC에 대한 재정투자가 감소할 경우 국내 건설업체들의 매출 규모에 악영향을 미칠 수 있으며, 현재로서는 향후 SOC예산 추이에 대하여 예측하기 어려운 바, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

아. 시행사 지급보증 관련 위험

국내 PF형태의 대출 중 일부는 사업성 분석에 기초한 금융권으로부터의 대출이 아닌 중대형 시공사의 지급보증에 기초하고 있어 중소형 시행사의 부실이 중대형 건설사의 우발채무로 이어질 우려가 있습니다.
향후 급격한 부동산 경기 침체로 인해 분양가 하락, 주택수요 심리 위축 및 분양실적 저하 등의 현상이 발생할 경우, 시행사는 분양수입으로 PF 중 일부 상환이 어려울 수 있으며 이 경우 신용보강을 제공한 건설사에 재무적 부담이 발생할 가능성이 존재하므로 투자자께서는 당사를 포함한 건설산업 전반의 운전자본 및 자금대응력에 대해 지속적인 모니터링이 필요하다는 점을 유의하시기 바랍니다.

국내 PF형태의 대출은 사업성 분석에 기초한 금융권으로부터의 대출이 아닌 중대형 시공사의 지급보증에 기초하고 있어 중소형 시행사의 부실이 중대형 건설사의 우발채무로 이어질 우려가 있습니다. 2006년 말 부동산 시장이 침체기를 맞이한 이후, 2000년대 초반 부동산 호경기 때 무리하게 확장한 사업로 인해 PF 우발채무가 급증하였습니다. 2008년 금융 위기 당시, 중소건설사들은 일시적으로 운전자본이 악화되면서 연쇄적으로 발생한 PF대출 보증 부담을 막지 못했고 이로 인해 시공평가능력 상위 100대 건설사들 중 45곳의 건설사들이 부도나 워크아웃에 처하게 되었습니다.시행사의 경우, 건설 및 주택가격의 상승기에는 높은 자금 조달비용을 분양가에 전가할 수 있어 일정부분 이익을 확보할 수 있습니다. 그러나, 부동산 시장이 침체기로 전환될 경우, 주택 미분양 물량이 증가하고 잔금이 회수되지 않아, 시행사는 PF대출에 대한 이자를 상환할 수 없는 상황에 직면할 수 있습니다. 이 경우, 부도난 시행사의 부채를 건설사가 대신 갚아야하고 건설업 침체와 건설사 부실을 우려한 투자자들의 심리가 위축되면서 Refinancing에 어려움을 겪는 사업장은 증가할 수 밖에 없습니다.또한, PF 대출 금리가 상승하면서, 시행사들은 건설사들에게 또 다른 어려움을 안겨주는 악순환이 반복될 수 있습니다.최근 들어, 금리인상 등으로 인한 부동산 경기 침체로 공사대금 납부 지연이 발생하면서, PF지급 보증에 대한 우려가 다소 확대된 상황입니다. 건설사의 경우, 미분양 및 공사대금 납부지연에 따른 매출채권이 증가하게 되고, PF 우발채무 확약인수가 확대되면서 일시적으로 운전자금이 경색될 우려가 존재합니다. 당사는 현재 주채권단에 워크아웃을 신청하고 경영정상화를 실행중에 있습니다. 향후 추가적인 정부의 부동산 대책 및 부동산 경기 변동으로 인해 분양가 하락, 주택수요 심리 위축 및 분양실적 저하 등의 현상이 발생할 경우 주택사업의 사업성을 약화될 가능성이 존재합니다. 이에 따라, 시행사는 신규 PF 자금조달이 어려울 수 있으며, 이 경우 신용보강을 제공한 건설사에 재무적 부담이 발생할 가능성이 존재합니다. 따라서, 건설사의 PF 지급보증에 대한 지속적인 관리 및 자금 완충력 강화 가 요구되고 있습니다. 이에 따라 투자자께서는 당사를 포함한 건설산업 전반의 운전자본 및 자금대응력에 대해 지속적인 모니터링이 필요하다는 점을 유의하시기 바랍니다.

자. 중대재해처벌법 시행 관련 위험

중대재해처벌법은 중대재해를 예방하고 시민과 종사자의 생명과 신체를 보호함을 목적으로 2022년 1월 27일부터 시행되었습니다. 법안에 따르면 사망자가 발생하는 중대재해가 발생했을 경우 안전조치가 사전에 충분히 이루어지지 않은 기업의 경영책임자는 1년 이상의 징역 또는 10억원 이하의 벌금에 해당하는 처벌을 받게됩니다
. 당사가 속한 건설업종은 HDC현대산업개발㈜의 광주 화정동 아이파크 붕괴사고(2022년 1월)로 건설현장 안전에 대한 경각심이 증가한 바 있으며, 2022년 12월 GS건설의 공사현장에서 1인의 근로자가 끼임 사고로 인해 사망하였으며 동 공사현장의 공사금액이 50억원 이상임에 따라 GS건설는 중대재해처벌법 위반 여부에 대하여 조사를 받은 바 있으나 노동청 내사종결로 무혐의 처분받은 바 있습니다. 또한 2023년 4월 GS건설의 인천 검단 아파트 주차장 붕괴 사고로 인해 국내 주택사업에 대한 의구심이 다시 한번 증가하였습니다. 이후 2024년 04월 GS건설이 시공하는 전남 나주시 공사현장에서 건설근로자가 추락하는 사고로 중대재해처벌법 또는 산업안전보건법 위반 여부를 조사받고 있습니다.
당사에서는 관계 법령에 따라 매년 회사의 안전 및 보건에 관한 계획을 수립, 전 임직원에 대한 교육 실시, 안전 관련 조직 확대, 대대적인 현장 점검 및 시스템 강화 등을 통해 법 시행에 따른 영향을 최소화 하기 위해 노력하고 있습니다.
다만, 아직 법 시행 초기 단계이기에
실제로 법안이 산업 전반에 끼치는 영향에 대한 불확실성이 존재하며, 법 위반 시 경영책임자의 경영활동 제한, 기업 이미지 저하 등으로 당사에 부정적 영향
을 끼칠 수 있사오니, 투자자께서는 법률 준수 여부를 지속적으로 모니터링 하시기 바랍니다.

중대재해처벌법은 사업 또는 사업장, 공중이용시설 및 공중교통수단을 운영하거나 인체에 해로운 원료나 제조물을 취급하면서 안전ㆍ보건 조치의무를 위반하여 인명피해를 발생하게 한 사업주, 경영책임자, 공무원 및 법인의 처벌 등을 규정함으로써 중대재해를 예방하고 시민과 종사자의 생명과 신체를 보호함을 목적으로 2022년 1월 27일부터 시행되었습니다. 법안에 따르면 사망자가 발생하는 중대재해가 발생했을 경우 안전조치가 사전에 충분히 이루어지지 않은 기업의 경영책임자는 1년 이상의 징역 또는 10억원 이하의 벌금에 해당하는 처벌을 받게되며, 부상자가 발생하는 경우에는 7년 이하의 징역 또는 1억원 이하의 벌금을 물게 됩니다.특히, 건설업은 현장에서의 고강도·고위험 노동이 지속되고 하도급 의존성이 큰 산업이라는 특성상 산업재해 관련 법안에 많은 영향을 받고 있습니다. 2021년 기준 중대재해처벌법 적용 대상 사업장의 총수 190곳 가운데 57.4%에 해당하는 109곳이 건설업 사업장인 것으로 파악되기에, 해당 법률의 시행으로 건설업이 가장 큰 영향을 받을 것으로 예상됩니다. 중대재해처벌법 개요는 아래와 같습니다.

[2022.01.27 시행 중대재해처벌법 개요]

구분
상세내역

시행시기
2022년 01월 27일

주요내용
근로자가 사망하거나 다치는 중대재해의 경우 사업주나 경영 책임자 처벌

처벌 내용
사망 사고 발생시 1년 이상 징역 또는 10억원 이하 벌금부상 발생시 7년 이하의 징역 또는 1억원 이하의 벌금

대상
근로자 50인 이상 기업 우선 적용50인 미만은 2024년 적용

2021년 기준 대상 사업장
총 190곳(건설업 109곳 / 제조업 43곳 / 기타 38곳)

출처 : 고용노동부, 언론 보도 가공

이미 2020년부터 시행된 산업안전보건법 개정안과 중대재해처벌법의 차이는 크게1)처벌대상, 2)처벌수위, 3)적용범위가 있습니다. 산업안전보건법은 현장 관리자의 의무를 규정했다면 중대재해처벌법은 경영진의 안전 확보 의무를 부과해 처벌 대상을 확대하였으며, 처벌 수위가 높아지고 징벌적 손해배상도 도입되는 등 부담이 증가하였습니다. 보호 대상은 종사자 뿐만 아니라 해당 시설이나 제품을 이용하는 이용자까지 확대됩니다. 협력사 관리 범위도 기존에는 도급에 대해서만 인정됐다면 중대재해처벌법 에서는 위탁과 용역까지 추가됩니다.

[중대재해처벌법과 산업안전보건법 비교]

구분
중대재해처벌법
산업안전보건법

재해정의
중대산업재해 및 중대시민재해-사망자가 1명 이상-동일한 사고로 6개월 이상 치료가 필요한 부상자 2명 이상-동일한 유해요인으로 직업성 질병자가 1년 이내에 3명 이상
중대산업재해-사망자가 1명 이상-3개월 이상 요양이 필요한 부상자 동시 2명 이상-동일한 유해요인으로 직업성 질병자가 1년이내에 3명이상

보호 대상
종사자 및 이용자(일반시민)
근로자

형사처벌대상 범위
사업주 또는 경영책임자 등 법인
현장 소장 등 단위 사업장 수준

협력사 관리 범위
도급, 위탁, 용역
도급

처벌수위
사망
1년 이상 징역 또는 10억원 이하 벌금법인: 50억원이하 벌금
7년 이하 징역 또는 1억원 이하 벌금법인: 1억원 이하 벌금

그외
7년 이하 징역 또는 1억원 이하 벌금법인 : 10억원 이하 벌금
5년 이하 징역 또는 5천만원 이하 벌금법인 : 관련 규정의 벌금

징벌적 손해배상
손해액의 5배 이하

출처 : 고용노동부

주) 중대시민재해는 사망자가 1명 이상, 2개월 이상 치료가 필요한 부상자 10명 이상 또는 3개월 이상 치료가 필요한 질병자 10명이상 대상

사망자가 발생할 경우 처벌수위가 높아짐에 따라, 근로자수 대비 사고율이 높은 건설, 조선, 기계, 운송 등의 산업재 업종과 정유, 철강 등의 소재 업종에서 상대적으로 큰 영향을 받을 것으로 예상됩니다. 특히 당사가 속한 건설업종은 HDC현대산업개발㈜의 광주 화정동 아이파크 붕괴사고(2022년 1월)로 건설현장 안전에 대한 경각심이 증가한 바 있으며, 2022년 12월 GS건설의 공사현장에서 1인의 근로자가 끼임 사고로 인해 사망하였으며 동 공사현장의 공사금액이 50억원 이상임에 따라 GS건설는 중대재해처벌법 위반 여부에 대하여 조사를 받은 바 있으나 노동청 내사종결로 무혐의 처분받은 바 있습니다. 또한 2023년 4월 GS건설의 인천 검단 아파트 주차장 붕괴 사고로 인해 국내 주택사업에 대한 의구심이 다시 한번 증가하였습니다. 이후 2024년 04월 GS건설이 시공하는 전남 나주시 공사현장에서 건설근로자가 추락하는 사고로 중대재해처벌법 또는 산업안전보건법 위반 여부를 조사받고 있습니다.

당사는 2023년 8월경 역삼동 공동주택 및 오피스텔 신축공사현장에서 산재사고가 발생하여 1인의 근로자가 중상해를 입었으나, 산재사고 재해근로자에 대한 산재보험 처리 및 위자료 지급에 합의하였으며, 현장대리인을 대상으로 중대재해처벌법 또는 산업안전보건법 위반 여부를 조사받고 있습니다. 당사에서는 관계 법령에 따라 매년 회사의 안전 및 보건에 관한 계획을 수립, 전 임직원에 대한 교육 실시, 안전 관련 조직 확대, 대대적인 현장 점검 및 시스템 강화 등을 통해 법 시행에 따른 영향을 최소화 하기 위해 노력하고 있습니다. 다만, 아직 법 시행 초기 단계이기에 실제로 법안이 산업 전반에 끼치는 영향에 대한 불확실성이 존재하며, 법 위반 시 경영책임자의 경영활동 제한, 기업 이미지 저하 등으로 당사에 부정적 영향을 끼칠 수 있사오니, 투자자께서는 법률 준수 여부를 지속적으로 모니터링 하시기 바랍니다.

차. 수주산업 특성으로 인한 회계처리 방법 상의 위험

건설업은 수주산업 특성으로 인해 공사원가와 수익의 합리적 추정이 어려우며, 이는 회계절벽 현상으로 이어져 신뢰성을 상실할 가능성이 존재
합니다. 또한, 건설업은 계약의 진행률에 따라 수익과 비용을 인식하고 있으며, 해당 측정방식이 수행한

공사를 신뢰성 있게 측정하지 못할 경우 수익과 비용이 왜곡될 위험이 존재
합니다. 금융위원회에서는 2015년 조선업과 건설업 등 수주 산업을 중심으로 대기업의 회계 의혹이 제기됨에 따라 수주산업 회계투명성 제고방안을 공표하였습니다. 이는 수주산업에 대한 합리적 회계처리를 유도하고, 회계 투명성 제고 및 추정의 오류를 최소화하여 대규모 손상 발생을 방지하려는 목적을 가지고 있습니다. 이에 따라, 공사 진행률 및 미청구공사의 증가에 대해 엄격하게 기준을 제시하는 방향으로 시장이 변모해 가는 중이며,

관련 공시 의무를 가중시킴에 따라 보수적 진행률 산정이 이루어질 것으로 예상
됩니다.
상기사항과 관련하여 당사의 경우에도 2024년 지정감사인인 한영회계법인과 기존 감사인의 의견불일치로 인하여 진행률을 재산정하여 과소인식한 공사수익을 추가로 인식하였고, 2022년 연결감사보고서 및 2021년 연결감사보고서를 오류 수정하여 재발행하였습니다.
투자자께서는 건설업종의 이와 같은 회계처리 특성에 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

건설업은 수주산업 특성으로 인해 공사원가의 합리적 추정이 어려워, 높은 공사비용을 부담할 가능성이 존재하며, 장기간 공사가 이루어지기에 수익을 인식하는 과정에서 추정의 합리성이 결여될 수 있습니다. 이는 수주산업을 중심으로 장부상 이익이 일시에 대규모 손실로 전환되는 회계절벽 현상으로 이어져 회계 신뢰성을 상실할 수 있습니다.일반적으로 건설업은 수주산업의 특성을 가지고 있으며 이로 인해 건설계약의 결과를 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우, 관련한 계약수익과 계약원가는 계약의 진행률을 기준으로 각각 수익과 비용으로 인식합니다. 계약 진행률의 경우 수행한 공사에 대하여 발생한 누적계약원가를 추정총계약원가로 나눈 비율로 측정합니다.이와 같은 투입법을 적용한 진행률 측정방식이 수행한 공사를 신뢰성 있게 측정하지 못한다면 계약수익 및 계약원가가 왜곡될 위험이 존재합니다. 공사예정원가는 미래의 예상치에 근거하여 추정을 하며, 총계약수익은 최초에 합의된 계약금액을 기준으로 측정하지만 계약을 수행하는 과정에서 공사변경 등에 따라 증가하거나 회사의 귀책사유로 완공시기가 지연됨에 따라 위약금을 부담할 때 감소될 수 있습니다. 공사예정원가 및 계약수익은 미래사건의 결과와 관련된 다양한 불확실성에 영향을 받습니다.조선업과 건설업 등 수주 산업을 중심으로 대기업의 회계 의혹이 잇달아 제기된 바 있습니다. 2013년과 2014년에 500억원 이상의 거액의 영업손실이 일시에 발생한 소위 "회계절벽"에 해당된 상장법인은 총 36개사로서, 이러한 현상이 반복되면 선량한 투자자 피해가 발생하고, 회계투명성에 대한 의구심이 제기되며, 궁극적으로 자본시장의 효율성과 근간이 훼손되는 문제가 있기에, 금융위원회에서는 이에 대한 대응방침을 세우고, 2015년 10월 28일 "수주산업 회계투명성 제고방안"을 공표하였습니다.금융위원회에서 공표한 "수주산업 회계투명성 제고방안"에 명시된 건설계약 등수주산업의 회계적 측면 등에서 발생하고 있는 문제점 및 제도적/감독적 개선방안을 요약하면 다음과 같습니다. 관련 상세한 내용은 금융위원회 홈페이지(http://www.fsc.go.kr)에 게재된 관련 보도자료("수주산업 회계투명성 제고방안", 2015.10.28 배포)를 참조하시기 바랍니다.

["수주산업 회계투명성 제고방안"에 따른 현행 기준의 문제점 및 개선방안]

현행 기준의 문제점
제도적/감독적 개선방안

1) 공사수익의 과대평가2) 회계기준에 대한 자의적 판단3) 미청구공사 리스크에 대한 왜곡된 정보 전달4) 불충분한 정보제공과 투자자보호 문제 발생5) 내부감사기구의 역할 제한
1) 진행기준 회계처리의 합리성 제고2) 공사예정원가의 주기적 재평가3) 공사변경금액에 대한 엄격한 판단4) 잘못된 공사원가 산정 관행의 개선5) 미청구공사 회수가능성에 대한 평가 내실화6) 주요 사업장별 중요정보 공시 확대7) 핵심감사제 운영8) 감사위원회의 역할 및 책임 강화9) 외부전문가 활용내용 공시10) 감독적 개선방안- 회계외혹 테마감리 실시- 표본심사감리 선정시 산업적 특수성 고려- 내부고발 활성화 유도- 감사인지정신청제도 활성화 유도- 비상장법인의 회계감리권 일원화- 회계의혹 전담부서 신설- 회계분식 회사에 대한 과징금 부과 확대- 회계분식을 방치한 감사인에 대한 제재 강화

출처 : 금융위원회, "수주산업 회계투명성 제고방안"

금융위원회에서는 위와 같은 개선방안을 도입하여 수주산업에 대한 합리적 회계처리를 유도하고, 회계 투명성 제고 및 추정의 오류를 최소화하여 대규모 손상 발생을 방지하려는 목적을 가지고 있습니다. 이에 따라, 당사회사는 정기보고서 상에 직전사업연도 재무제표상 매출액의 5%이상인 계약별로 발주처, 진행률, 미청구공사금액(손상차손누계액 구분표시), 공사미수금(대손충당금 구분표시) 등을 작성 기준에 맞추어 공시하고 있습니다.상기사항과 관련하여 당사의 경우에도 2024년 지정감사인인 한영회계법인과 기존 감사인의 의견불일치로 인하여 진행률을 재산정하여 과소인식한 공사수익을 추가로 인식하였고, 2022년 연결감사보고서 및 2021년 연결감사보고서를 오류 수정하여 재발행하였습니다. 오류수정과 관련된 구체적인 사항은 다음과 같습니다.

[연결재무제표 재작성]

(1) 연결재무제표 재작성 사유① 제43기 (2021사업연도) ~ 제44기 (2022사업연도) 감사인과 제45기 (2023사업연도)감사인간 의견불일치로 조정협의에 따른 제43기(2021 사업연도)와 제44기(2022 사업연도) 연결감사보고서 오류 수정 재발행② 지배회사가 시공업무를 수행하고, 종속회사가 시행업무를 수행한 공사에 있어 연결재무제표 작성시 내부거래를 제거한 연결재무제표의 진행률을 재산정하여 과소 인식한 공사수익을 추가로 인식

(2) 연결재무제표 재작성 내용

- (재무상태표) 제44기 재고자산 269백만원 과대계상- (재무상태표) 제44기 기타유동자산 977백만원 과소계상- (재무상태표) 제44기 기타유동부채 6,959백만원 과대계상

- (재무상태표) 제44기 이연법인세부채 468백만원 과소계상- (재무상태표) 제43기 재고자산 267백만원 과대계상- (재무상태표) 제43기 기타유동자산 695백만원 과소계상- (재무상태표) 제43기 기타유동부채 2,899백만원 과대계상- (재무상태표) 제43기 이연법인세부채 316백만원 과소계상- (손익계산서) 제44기 매출액 3,444백만원 과소계상- (손익계산서) 제44기 매출원가 280백만원 과대계상- (손익계산서) 제44기 판매비와관리비 616백만원 과대계상- (손익계산서) 제44기 법인세비용 153백만원 과소계상

- (손익계산서) 제43기 매출액 2,899백만원 과소계상- (손익계산서) 제43기 매출원가 428백만원 과대계상- (손익계산서) 제43기 법인세비용 316백만원 과소계상 관련 기준서 : 한국채택국제회계기준 제1110호 문단 B86 (3)

(3) 연결재무제표에 미치는 영향

① 정정사항

항 목
정정전
정정후

재무상태표
(주1)
(주1)

포괄손익계산서
(주2)
(주2)

자본변동표
(주3)
(주3)

현금흐름표
(주4)
(주4)

주석
(주5)
(주5)

(주1) 재무상태표

(단위 : 원)

구 분
관련주석
제 44(당)기말

정정전
정정후
차이

유동자산

175,639,970,585
176,348,052,061
(708,081,476)

재고자산
8
104,849,350,737
104,580,171,895
269,178,842

기타유동자산
9
9,680,393,573
10,657,653,891
(977,260,318)

자산총계

223,235,376,101
223,943,457,577
(708,081,476)

유동부채

148,844,372,959
141,884,880,800
6,959,492,159

기타유동부채
18
24,994,987,766
18,035,495,607
6,959,492,159

비유동부채

16,671,032,298
17,139,258,141
(468,225,843)

이연법인세부채
32
5,181,203,509
5,649,429,352
(468,225,843)

부채총계

165,515,405,257
159,024,138,941
6,491,266,316

지배기업소유주지분

57,719,970,844
64,919,318,636
(7,199,347,792)

결손금
24
(91,023,048,433)
(83,823,700,641)
(7,199,347,792)

자본총계
37
57,719,970,844
64,919,318,636
(7,199,347,792)

부채및자본총계

223,235,376,101
223,943,457,577
(708,081,476)

(단위 : 원)

구 분
관련주석
제 43(전)기말

정정전
정정후
차이

유동자산

88,696,682,939
89,125,003,539
(428,320,600)

재고자산
8
35,741,970,932
35,474,925,703
267,045,229

기타유동자산
9
461,154,540
1,156,520,369
(695,365,829)

자산총계

134,685,844,415
135,114,165,015
(428,320,600)

유동부채

41,827,663,900
38,928,255,650
2,899,408,250

기타유동부채
18
15,664,196,006
12,764,787,756
2,899,408,250

비유동부채

35,510,961,594
35,826,684,419
(315,722,825)

이연법인세부채
32
190,570,739
506,293,564
(315,722,825)

부채총계

77,338,625,494
74,754,940,069
2,583,685,425

지배기업소유주지분

57,347,218,921
60,359,224,946
(3,012,006,025)

결손금
24
(78,755,340,198)
(75,743,334,173)
(3,012,006,025)

자본총계
37
57,347,218,921
60,359,224,946
(3,012,006,025)

부채및자본총계

134,685,844,415
135,114,165,015
(428,320,600)

(주2) 포괄손익계산서

(단위 : 원)

구 분
관련주석
제 44(당)기말

정정전
정정후
차이

매출액
25,26,27
50,350,208,432
53,794,404,397
(3,444,195,965)

매출원가
27,28
37,057,446,953
36,777,686,077
279,760,876

매출총이익

13,292,761,479
17,016,718,320
(3,723,956,841)

판매비와관리비
29,38
12,229,337,011
11,613,449,067
615,887,944

영업이익

1,063,424,468
5,403,269,253
(4,339,844,785)

법인세비용차감전순이익

(11,124,101,739)
(6,784,256,954)
(4,339,844,785)

법인세비용
32
(332,406,248)
(179,903,230)
(152,503,018)

계속영업이익(손실)

(10,791,695,491)
(6,604,353,724)
(4,187,341,767)

당기순이익(손실)

(12,267,708,235)
(8,080,366,468)
(4,187,341,767)

계속영업 당기순이익의 귀속

(10,791,695,491)
(6,604,353,724)
(4,187,341,767)

지배기업소유주지분

(10,791,695,491)
(6,604,353,724)
(4,187,341,767)

총포괄이익(손실)

(12,267,708,235)
(8,080,366,468)
(4,187,341,767)

지배기업소유주지분

(12,267,708,235)
(8,080,366,468)
(4,187,341,767)

계속영업기본주당순이익(손실)
33
(118)
(175)
57

계속영업희석주당순이익(손실)
33
(16)
(16)
-

(단위 : 원)

구 분
관련주석
제 43(전)기말

정정전
정정후
차이

매출액
25,26,27
22,352,990,038
25,252,398,288
(2,899,408,250)

매출원가
27,28
16,492,056,971
16,063,736,371
428,320,600

매출총이익

5,860,933,067
9,188,661,917
(3,327,728,850)

영업이익

(14,673,269,825)
(11,345,540,975)
(3,327,728,850)

법인세비용차감전순이익

(37,903,853,906)
(34,576,125,056)
(3,327,728,850)

법인세비용
32
190,570,739
506,293,564
(315,722,825)

계속영업이익(손실)

(38,094,424,645)
(35,082,418,620)
(3,012,006,025)

당기순이익(손실)

(39,496,543,184)
(36,484,537,159)
(3,012,006,025)

계속영업 당기순이익의 귀속

(38,094,424,645)
(35,082,418,620)
(3,012,006,025)

지배기업소유주지분

(38,094,424,645)
(35,082,418,620)
(3,012,006,025)

총포괄이익(손실)

(39,496,543,184)
(36,484,537,159)
(3,012,006,025)

지배기업소유주지분

(39,496,543,184)
(36,484,537,159)
(3,012,006,025)

기본주당순이익(손실)
33
(558)
(514)
(44)

희석주당순이익(손실)
33
(558)
(514)
(44)

(주3) 자본변동표

(단위 : 원)

구 분
정정 전
정정 후
차이

이익잉여금
지배기업의소유주에게귀속되는 자본
총 계
이익잉여금
지배기업의소유주에게귀속되는 자본
총 계
이익잉여금
지배기업의소유주에게귀속되는 자본
총 계

당기순이익
(39,496,543,184)
(39,496,543,184)
(39,496,543,184)
(36,484,537,159)
(36,484,537,159)
(36,484,537,159)
(3,012,006,025)
(3,012,006,025)
(3,012,006,025)

2021.12.31
(78,755,340,198)
57,347,218,921
57,347,218,921
(75,743,334,173)
60,359,224,946
60,359,224,946
(3,012,006,025)
(3,012,006,025)
(3,012,006,025)

2022.01.01
(78,755,340,198)
57,347,218,921
57,347,218,921
(75,743,334,173)
60,359,224,946
60,359,224,946
(3,012,006,025)
(3,012,006,025)
(3,012,006,025)

당기순이익
(12,267,708,235)
(12,267,708,235)
(12,267,708,235)
(8,080,366,468)
(8,080,366,468)
(8,080,366,468)
(4,187,341,767)
(4,187,341,767)
(4,187,341,767)

2022.12.31
(91,023,048,433)
57,719,970,844
57,719,970,844
(83,823,700,641)
64,919,318,636
64,919,318,636
(7,199,347,792)
(7,199,347,792)
(7,199,347,792)

(주4) 현금흐름표

(단위 : 원)

구 분
관련주석
제44(당)기

정정전
정정후
차이

당기순손실

(12,267,708,235)
(8,080,366,468)
(4,187,341,767)

현금유출입이 없는 수익·비용의 조정
40
15,511,303,005
15,047,918,079
463,384,926

영업활동으로 인한 자산·부채의 변동
40
7,054,020,598
3,330,063,757
3,723,956,841

(단위 : 원)

구 분
관련주석
제43(전)기

정정전
정정후
차이

당기순손실

(39,496,543,184)
(36,484,537,159)
(3,012,006,205)

현금유출입이 없는 수익·비용의 조정
40
25,998,717,338
26,314,440,163
(315,722,825)

영업활동으로 인한 자산·부채의 변동
40
21,050,661,751
17,722,932,901
3,327,728,850

(주5) 주석상기 (주1)부터 (주4)까지 기재된 연결재무상태표, 연결포괄손익계산서, 연결자본변동표 및 연결현금흐름표 수정과 관련된 44기 주석7, 8, 9, 18, 24, 25, 26, 27, 28, 29, 32, 33, 37, 38, 40을 정정하여 재작성하였습니다.상기 (주1)부터 (주4)까지 기재된 연결재무상태표, 연결포괄손익계산서, 연결자본변동표 및 연결현금흐름표 수정과 관련된 43기 주석 8, 9, 18, 24, 25, 26, 27, 28, 32, 33, 37, 40을 정정하여 재작성하였습니다.(4) 관련주석상기 관련주석은 2024년 3월 15일 금융감독원 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr)에 공시한 2022사업연도와 2021사업연도의 '기재정정 감사보고서 제출'의 '정정 연결감사보고서'를 참고하시기 바랍니다.

출처: 정기보고서

이러한 금융위원회의 제도적/감독적 개선방안으로 인해 앞으로 수주산업 전반에 대한 회계투명성의 신뢰성이 제고될 것으로 보이나, 수주산업을 영위하는 기업에게 공사 진행률 및 미청구공사의 증가에 대해 엄격하게 기준을 제시하는 방향으로 시장이 변모해 가는 중이며, 관련 공시 의무를 가중시킴에 따라 당사가 영위하고 있는 수주산업에서의 보수적 진행률 산정이 이루어질 것으로 예상됩니다. 투자자께서는 건설업종의 이와 같은 회계처리 특성에 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

2. 회사위험

【투자자 유의사항】

○ 본 증권신고서는 당사의 영업활동 및 재무에 대해 보다 정확하고 실체적인 정보전달을 위해 기본적으로 연결기준으로 작성되었으며, 증권신고서 투자위험요소 중 회사위험은 별도의 언급이 있는 경우를 제외하고 기본적으로 연결재무제표기준으로 작성되었습니다. 별도기준 재무제표는 [2부 발행인에 관한 사항] 및 감사보고서 등을 참조하시기 바랍니다.○ 본 회사위험에는 당사의 재무적 위험요소들이 주로 기재되어 있습니다. 투자자 여러분들의 이해 편의를 위하여, 당사의 최근 3개년 및 2024년 3분기 기준 주요 재무사항 총괄표를 아래와 같이 요약 기재하였으니, 투자판단에 참고하시기 바랍니다.
○ 당사는 제45기 정기주주총회(2024년 3월 29일)의 결의에 따라 상호를 (주)상지카일룸에서 (주)상지건설로 변경, 1주당가액을 500원에서 5,000원으로 변경(기준일 2024년 5월 3일)한 바 있습니다. 또한 제46기 제1회 임시주주총회(2024년 9월 12일)의 결의에 따라 3:1 주식병합 방식 무상균등감자(1주당 액면가액 5,000원인 보통주식 3주를 같은 액면가액의 보통주식 1주의 비율로 무상 병합, 기준일 2024년 9월 30일)를 진행한 바 있습니다. ○ 당사는 2024년 지정감사인인 한영회계법인과 기존 감사인의 의견불일치로 인하여 진행률을 재산정하여 과소인식한 공사수익을 추가로 인식, 2022년 연결감사보고서, 2021년 연결감사보고서를 오류 수정하여 재발행하였습니다.

[주요 재무사항 총괄표]

(K-IFRS)
(단위 : 백만원, %, 배)

구 분
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년
비 고

연결
별도
연결
별도
연결
별도
연결
별도
-

외부감사인의 감사(검토)의견
-
-
적정
적정
적정
적정
적정
적정
-

외부감사인의 내부회계 검토의견
-
-
-
적정
-
적정
-
적정
-

강조사항 등
-
-
-
-
연결재무제표재작성
-
연결재무제표재작성
-
-

핵심감사사항
-
-
건설형공사계약
건설형공사계약
투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등 적정성 평가
투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등 적정성 평가
투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등 적정성 평가
투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등 적정성 평가
-

1. 자산총계
209,763
117,115
229,561
117,269
223,943
116,379
135,114
90,649
-

- 유동자산
154,454
76,285
197,331
80,951
176,348
42,963
89,125
44,127
-

2. 부채총계
111,820
28,225
121,899
32,880
159,024
37,391
74,755
15,686
-

- 유동부채
87,050
25,265
113,058
28,487
141,885
35,999
38,928
14,478
-

3. 자본총계
97,943
88,891
107,662
84,388
64,919
78,988
60,359
74,963
-

- 자본금
59,727
59,727
52,727
52,727
47,117
47,117
41,358
41,358
-

4. 부채비율(%)
114.2%
31.8%
113.2%
39.0%
245.0%
47.3%
123.9%
20.9%
부채총계 ÷ 자본총계

5. 유동비율(%)
177.4%
301.9%
174.5%
284.2%
124.3%
119.3%
228.9%
304.8%
유동자산 ÷ 유동부채

6. 총차입금
93,770
17,204
96,312
14,378
110,885
15,579
55,434
9,591
유동성 차입금 + 비유동성 차입금

1) 유동성 차입금
76,300
17,055
94,403
12,470
101,330
15,415
21,824
9,510
-

- 단기차입금
73,978
14,800
51,205
12,200
55,182
3,000
12,102
0

- 유동성 장기차입금
1,800
1,800
42,800
0
33,500
0
0
0

- 유동성 전환사채
200
200
120
120
12,202
12,202
9,308
9,308

- 유동성 리스부채
322
255
278
149
446
214
413
202

2) 비유동성 차입금
17,469
149
1,908
1,908
9,555
163
33,611
81

- 장기차입금
17,320
0
1,800
1,800
9,300
0
33,500
0

- 비유동 리스부채
149
149
108
108
255
163
111
81

- 총차입금 의존도(%)
44.7%
14.7%
42.0%
12.3%
49.5%
13.4%
41.0%
10.6%
총차입금 ÷ 자산총계

- 유동성 차입금 비중(%)
81.4%
99.1%
98.0%
86.7%
91.4%
99.0%
39.4%
99.2%
유동성 차입금 ÷ 총차입금

7. 영업활동 현금흐름
4,449
-3,826
-13,100
-9,880
5,151
-10,248
2,738
-7,567
-

- 영업활동현금흐름 총부채 비율(%)
4.0%
-13.6%
-10.7%
-30.0%
3.2%
-27.4%
3.7%
-48.2%
영업활동현금흐름 ÷ 부채총계

8. 투자활동 현금흐름
-46,194
-6,388
32,304
21,065
7,887
-19,890
25,392
8,258
-

9. 재무활동 현금흐름
3,297
9,224
-22,840
-10,836
7,063
27,065
-12,946
-4,950
-

10. 현금 및 현금성자산 기말 잔고
4,535
867
42,983
1,856
46,618
1,507
26,568
4,580
-

11. 순차입금
89,235
16,338
53,329
12,522
64,267
14,071
28,867
5,010
총차입금 - 현금 및 현금성자산

- 순차입금 의존도(%)
42.5%
13.9%
23.2%
10.7%
28.7%
12.1%
21.4%
5.5%
순차입금 ÷ 자산총계

12. 매출액
19,980
25,464
173,869
81,442
53,794
32,246
25,252
12,435
-

13. 매출원가
22,082
24,344
119,592
73,506
36,778
28,553
16,064
10,100
-

- 매출원가율(%)
110.5%
95.6%
68.8%
90.3%
68.4%
88.5%
63.6%
81.2%
매출원가 ÷ 매출액

14. 매출총이익
-2,102
1,120
54,277
7,935
17,017
3,693
9,189
2,335
-

15. 판매비와관리비
15,417
5,463
21,813
5,191
11,613
5,646
20,534
5,594
-

- 판매비와관리비율(%)
77.2%
21.5%
12.5%
6.4%
21.6%
17.5%
81.3%
45.0%
판매비와관리비 ÷ 매출액

16. 영업이익(손실)
-17,519
-4,343
32,464
2,744
5,403
-1,954
-11,346
-3,259
-

- 영업이익률(%)
-87.7%
-17.1%
18.7%
3.4%
10.0%
-6.1%
-44.9%
-26.2%
영업이익 ÷ 매출액

17. 금융수익
2,262
2,542
7,079
8,323
15,699
17,063
27,256
27,500
-

18. 금융비용
4,339
1,063
17,501
12,288
11,818
8,783
42,703
41,579
-

- 이자비용
3,807
799
9,173
4,132
5,045
2,017
6,641
5,548
-

- 이자보상배수(배)
-460.1%
-543.8%
353.9%
66.4%
107.1%
-96.9%
-170.8%
-58.7%
영업이익 ÷ 이자비용

19. 기타수익
1,276
588
13,577
1,573
717
536
4,054
970
-

20. 기타비용
279
108
370
310
12,399
15,505
4,192
12,224
-

21. 법인세비용차감전계속사업이익(손실)
-16,561
-2,384
41,282
41
-6,784
-8,644
-34,576
-28,592
-

22. 당기순이익(손실)
-16,669
-2,448
37,165
-177
-8,080
-8,616
-36,485
-28,782
-

- 당기순이익률(%)
-83.4%
-9.6%
21.4%
-0.2%
-15.0%
-26.7%
-144.5%
-231.5%
당기순이익 ÷ 매출액

출처: 정기보고서

가. 매출액 급변 및 대규모 손실 발생 관련 위험
당사
매출액은 2021년 연결기준으로 252억원에서 2022년 538억원(전년 대비 113.0% 증가), 2023년 1,739억원(전년 대비 223.2% 증가) 등으로 변화하였으며, 2024년 3분기 연결기준 매출은 200억원으로 2024년 3분기 매출 1,320억원에서 84.9% 감소
하였습니다.

당사의 매출원가율 추이를 보면 2021년 63.3%, 2022년 68.4%, 2023년 68.8%까지 지속적으로 증가하였고 2024년 3분기 110.5%로 크게 증가하였습니다. 특히 도급공사의 매출원가율은 2021년 89.1%, 2022년 94.5%, 2023년 94.8%, 2024년 103.3%로 2021년부터 지속적인 주요 원자재의 가격 상승과 외주가공비 및 현장관리비 등 비용 증가로 인해 큰폭으로 증가하는 추세를 보이고 있습니다.

당사는 2021년 영업손실 113억원을 기록한 이후 흑자전환하여 2022년 54억원, 2023년 325억원으로 영업이익이 크게 개선되었습니다. 이는 논현 카일룸M 분양공사매출의 증가에 기인한 것으로서 2024년 3분기 계약된 88세대 중 12세대가 계약해지 됨에 따라 기인식된 매출액이 환입되면서 적자전환되어 영업손실 175억원을 기록하였습니다.

당사는
매출액 측면에서는 신규분양프로젝트가 진행되고 있지 않아 향후 매출액 감소가 예상되고, 손익 측면에서는 공사매출과 관련한 원가율 관리 실패 가능성 등의 변동성에 노출되어 있습니다. 이에 신규분양프로젝트 연기 및 신규 수주 실패 등으로 향후 매출액이 급격히 감소할 경우 , 대규모 영업적자 및 당기순손실이 재현될 가능성이 높습니다. 투자자 여러분들께서는 본 건 투자에 앞서, 상기와 같은 대내외 상황을 종합적으로 고려하시기 바랍니다.

당사는
부동산개발업(분양공사), 건설업(도급공사), 부동산 관련 용역업을 주요 사업으로 영위 중이며, 이와 관련한 당분기 및 최근 3사업연도의 당사 수익성 추이는 하기와 같습니다.

[수익성 지표 추이]

(K-IFRS, 연결 및 별도)
(단위: 백만원)

구분
2024년 3분기
2023년 3분기
2023년
2022년
2021년

연결
별도
연결
별도
연결
별도
연결
별도
연결
별도

매출액
19,980
25,464
132,005
65,191
173,869
81,442
53,794
32,246
25,252
12,435

매출액증가률
15.1%
39.1%
453.8%
364.3%
323.2%
252.6%
213.0%
259.3%
115.4%
72.5%

매출원가
22,082
24,344
89,451
55,704
119,592
73,506
36,778
28,553
16,064
10,100

매출원가율
110.5%
95.6%
67.8%
85.4%
68.8%
90.3%
68.4%
88.5%
63.6%
81.2%

매출총이익
-2,102
1,120
42,554
9,488
54,277
7,935
17,017
3,693
9,189
2,335

매출총이익률
-10.5%
4.4%
32.2%
14.6%
31.2%
9.7%
31.6%
11.5%
36.4%
18.8%

판매비와관리비
15,417
5,463
14,470
4,032
21,813
5,191
11,613
5,646
20,534
5,594

판매비와관리비 비율
77.2%
21.5%
11.0%
6.2%
12.5%
6.4%
21.6%
17.5%
81.3%
45.0%

영업이익
-17,519
-4,343
28,084
5,456
32,464
2,744
5,403
-1,954
-11,346
-3,259

영업이익률
-87.7%
-17.1%
21.3%
8.4%
18.7%
3.4%
10.0%
-6.1%
-44.9%
-26.2%

당기순이익
-16,669
-16,669
23,732
23,732
37,165
37,165
-8,080
-8,080
-36,485
-36,485

당기순이익률
-83.4%
-65.5%
18.0%
36.4%
21.4%
45.6%
-15.0%
-25.1%
-144.5%
-293.4%

출처 : 정기보고서

주1)
매출원가율 = 매출원가 ÷ 매출액

주2)
매출총이익률 = 매출총이익 ÷ 매출액

주3)
판관비율 = 판매비와관리비 ÷ 매출액

주4)
영업이익률 = 영업이익 ÷ 매출액

주5)
당기순이익률 = 당기순이익 ÷ 매출액

1) 매출액
당사 매출액은 2021년 연결기준으로 252억원에서 2022년 538억원(전년 대비 113.0% 증가), 2023년 1,739억원(전년 대비 223.2% 증가) 등으로 변화하였으며, 2024년 3분기 연결기준 매출은 200억원으로 2024년 3분기 매출 1,320억원에서 84.9% 감소하였습니다. 당사의 사업부문별 매출액 현황은 하기 표와 같습니다.

[사업부문별 매출액 현황]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

사업부문
품목
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년

매출액
비율
매출액
비율
매출액
비율
매출액
비율

분양공사
고급 빌라ㆍ고급 오피스텔 등 분양
(1,360)
(6.8)%
113,114
65.0%
31,491
58.6%
19,759
78.3%

도급공사(건설업)
토목건축공사업 등
고급 빌라ㆍ고급 오피스텔 등 공사
19,409
97.1%
39,112
22.5%
20,290
37.7%
3,747
14.8%

전기, 통신, 소방 공사 등
건축물의 전기, 통신, 소방 등 설비공사
1,834
9.2%
2,739
1.6%
1,028
1.9%
1,104
4.4%

기타
부동산 관련 용역 등
97
0.5%
18,904
10.9%
985
1.8%
642
2.5%

합 계
19,980
100.0%
173,869
100.0%
53,794
100.0%
25,252
100.0%

출처 : 정기보고서

[사업부문별 회사 및 사업내용]

사업부문
회사명
사업내용

분양공사
부동산개발업, 주택건설사업, 대지조성사업 등
㈜상지건설
·부동산 개발 및 공급- 고급 빌라 개발 및 공급- 고급 오피스텔 개발 및 공급- 고급 주택(공동, 단독) 개발 및 공급- 오피스 및 상가 등 개발 및 공급 외

㈜카일룸디앤디

㈜카일룸도산

㈜상지그린에너지

도급공사(건설업)
토목건축공사업 등
㈜상지건설
·고급 빌라, 오피스텔, 주택(공동, 단독) 건축·일반 건축물(오피스, 상가 등) 건축·위 건축물 관련 리모델링, 대지조성 및 부대토목공사 등

전기공사업, 정보통신공사업, 전문소방시설공사업 등
㈜상지건설
·전기공사 : 건축물 또는 건조물의 옥내외 전기설비 배선 및 배관 공사 등·통신공사 : 유ㆍ무선통신망 구축 등의 정보통신공사 및 건물 내 통신설비 배선공사·소방공사 : 특정소방대상물에 설치되는 소방시설의 공사, 개설, 이전 및 정비

기타
부동산 관련 용역업 등
㈜상지건설
·부동산 관련 PM, 유지관리, 분양대행 등 서비스 용역 / 기타 상품 매출 등

출처 : 정기보고서

당사는 매출유형에 따라 분양공사, 도급공사, 기타로 나눠지며, 2023년 연결기준 매출액 1,739억원 중 분양공사매출이 65.0%, 도급공사매출이 24.1%, 기타매출이 10.9%를 차지하고 있습니다. 각 매출유형별 상세현황은 다음과 같습니다.(1) 분양공사분양공사는 사업부지를 직접 확보하여 시행 ·시공하는 방식이며, 공사 진행을 통한 공사 수익 인식 뿐만 아니라, 분양수익 또한 당사의 수익으로 인식되기 때문에 수익성이 도급 공사에 비해 높습니다. 당사는
직접 토지를 매입하여 시행과 시공을 병행하는 개발형 주택사업을 영위하고 있으며, 2021년부터 서울시 강남구 논현동 소재지에 프리미엄 오피스텔 브랜드 '상지카일룸 M' 을 시행 및 시공하여 시장에 공급하고 있습니다.

[분양공사 매출액 현황]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

회사명
프로젝트명
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년

㈜카일룸디앤디
논현 카일룸M
(1,360)
113,114
31,491
19,759

㈜상지건설
-
-
-
-
-

㈜카일룸도산
-
-
-
-
-

㈜상지그린에너지
-
-
-
-
-

합 계
(1,360)
113,114
31,491
19,759

출처 : 당사 제시

최근 3년간 당사의 분양공사매출액은 (주)카일룸디앤디의 논현 카일룸 M 분양공사매출액만 존재하고 있고, 2021년 198억원, 2022년 315억원, 2023년 1,131억원, 2024년 3분기 -14억원을 기록하였습니다.
논현 카일룸 M 사업개요는 다음과 같습니다.

프로젝트명
논현 카일룸M

용도
오피스텔, 근린생활시설

대지위치
서울시 강남구 논현동 242-31, 32번지

지역지구
일반상업지역

대지면적
853.10㎡

규모
지하 3층, 지상 17층

세대수
1개동, 88세대

주차대수
103대

연면적
지상층
7,849.21㎡

지하층
1,552.67㎡

합계

9,401.88
㎡

분양평형
일반형

84세대(전용면적
51.76㎡ ~ 72.84㎡)

펜트형

4세대(
68.45㎡ ~ 77.82㎡)

근린생활시설

3세대(
72.73㎡ ~ 366.94㎡)

사업기간
30개월(착공 21년 4월, 준공 23년 12월)

출처 : 당사 제시

논현 카일룸 M 은 2023년
12월 준공되었고, 23년 12월~24년 3월까지
입주기간이었습니다. 총 88세대 중 85세대가 분양되었고, 2023년 중 공사가 대부분 진행되어 2023년 매출액이 크게 인식되었습니다. 2024년 3분기까지 기계약된 85세대 중 12세대가 계약해지 됨에 따라 기인식된 매출액이 환입되면서 매출액이 -14억원을 기록하였습니다. 당사는 미분양 물건에 대해서는 완성공사로 인식하고 있고, 2023년 3분기말 현재 논현 카일룸M과 관련된 완성공사는 88억원 인식하고 있습니다.

(2) 도급공사

[도급공사 매출액 현황]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

사업부문
품목
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년

도급공사(건설업)
토목건축공사업 등
고급 빌라ㆍ고급 오피스텔 등 공사
19,409
39,112
20,290
3,747

전기, 통신, 소방 공사 등
건축물의 전기, 통신, 소방 등 설비공사
1,834
2,739
1,028
1,104

합 계
21,243
41,851
21,318
4,851

출처 : 정기보고서

도급공사는 발주처로부터 수주하여 시공하는 공사형태로서 토목건축공사업 등과
전기, 통신, 소방 공사 등으로 구분됩니다. 당사는 고급빌라 및 고급아파트 등 고급주거시설과 사무용빌딩 등 상업시설을 건설하여 판매 및 공급하고 있습니다. 현재 상지리츠빌과 상지카일룸이라는 국내 고급빌라업계 최고의 브랜드를 보유하고 있으며, 2018년말 서울시 강남구 도곡동 소재지에 '상지카일룸' 건설을 완료하였습니다. 이후 2021년에는 서울시 강남구 논현동 소재지에 프리미엄 오피스텔 브랜드 '상지카일룸 M' 공사, 성수동2가 복합시설 신축공사, 워커힐 한강 공동주택 신축공사 등을 수주하였고, 2022년에는 해운대 중동 카일룸 신축공사, 강남구 논현동 98, 98-1번지 신축공사(주거동) 등을 수주하고, 2023년에는 용산구 한남동 라스코 더 맨션 연립주택 신축공사를 수주하였습니다. 또한 '상지카일룸' 브랜드로 추가적인 부동산 개발 및 건설을 계획 중에 있습니다.
토목건축공사업 등 도급공사매출액은 2021년 37억원, 2022년 203억원, 2023년 391억원, 2024년 3분기 194억원으로 2021년부터 2023년까지 지속적으로 증가하는 추세였습니다. 토목건축공사업 등 도급공사매출 세부내역은 다음과 같습니다.

[도급공사(토목건축공사업) 매출액 현황]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

회사명
프로젝트명
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년

㈜상지건설
워커힐 한강 공동주택 신축공사
249
10,848
6,101
140

성수동 2가 복합시설 신축공사
-
7,276
5,458
886

역삼동 653-3 주거복합 신축공사
9,306
11,721
4,154
41

해운대 중동 카일룸 신축공사
7,348
8,159
1,665
-

양서면 목왕리 일원 단독주택 신축공사(메종드몽삐에뜨)
453
-277
2,616
-

기타
2,053
1,385
296
2,680

합계
19,409
39,112
20,290
3,747

출처 : 당사 제시

당사의 공사매출 증가 추이는 일회성 수주에 의존하고 있어, 당사의 신규수주가 발생하지 않는다면 매출액이 급격히 감소할 위험이 상존하고 있으니 투자자들께서는 반드시 유의해 주시기 바랍니다.

[수주계약현황]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

연도
발주처
Project명
계약금액
수익누계액
누적발생원가
누적손익
당기수익인식액
계약잔액

2024년 3분기
㈜대풍산업 외
역삼동 653-3 주거복합 신축공사 외
296,937
232,854
122,476
110,378
19,883
64,082

2023년
아천동제이앤비개발 외
워커힐 한강 공동주택 신축공사 외
309,240
228,395
105,655
122,741
154,967
80,844

2022년
아천동제이앤비개발 외
워커힐 한강 공동주택 신축공사 외
259,889
75,154
34,741
40,413
52,809
184,735

2021년
아천동제이앤비개발 외
워커힐 한강 공동주택 신축공사 외
241,721
34,152
17,198
16,954
24,611
207,569

출처 : 정기보고서

[진행률적용 수주계약현황]

(K-IFRS, 연결, 2024년 3분기)
(단위: 백만원)

프로젝트명 주1)
계약일
계약상완성기한 주2)
진행률(%)
계약자산
계약부채
매출채권

총액
대손충당금

논현동 카일룸M 신축공사 주3)
2021-03-12
2023-12-31
100.00
-
-
1,985
(1,153)

역삼동 653-3 주거복합 신축공사
2021-12-01
2024-07-05
100.00
717
-
15,603
(64)

해운대 중동 카일룸 신축공사
2022-04-01
2024-04-16
100.00
-
-
4,973
(99)

강남구 논현동 98번지외 신축공사
2022-05-24
2025-06-30
2.82
-
-
-
-

22-육-00부대 전기공사
2022-09-16
2024-12-31
75.46
26
-
-
-

용산 한남동 라스코맨션 신축공사
2023-12-28
2025-09-10
10.39
345
-
309
(1)

리카르디 아스턴 청담 신축공사
2023-12-18
2027-06-01
0.00
-
-
-
-

합 계
1,088
-
22,871
(1,316)

출처 : 정기보고서주1) 주요 프로젝트는 해당 프로젝트별 추정총계약수익금액이 직전회계연도 총매출액의 5% 이상인 프로젝트이며 비공개계약은 존재하지 않습니다.주2) 프로젝트별 계약상 공사기한 또는 예정 공사기한입니다.주3) 논현동 카일룸M 사업의 '계약일(공사착공일)'은 분양공사의 수익인식 개시일인 공사착공일입니다.

당
사의 전기, 통신 소방공사 등 도급공사는 크게 전기공사업과 정보통신망구축사업으로 나누어집니다. 전기공사업은 안정적인 수익기반을 확립하기 위하여 전기공사업 및 2003년에 진출한 사업입니다. 건설공사의 각 공종별 전문공사 중 전기공사업만을 직접 도급 또는 하도급 받아 공사를 수행하기 때문에 일반 건설업에서 수립한 관리계획을 토대로 시공을 담당하고 있습니다. 당사는 전기공사업 면허 취득 및 전문인력을 충원하여 전기공사만을 전문적으로 시공함으로써 위험부담을 분산하고 공사비를 절감하고 있으며, 전문분야의 반복시공으로 시공기술 축적 및 장비 가설재의 효용성을 증강하고 있습니다. 당사는 2021년 2월 안동 풍림 아이원 리버파크 아파트 신축공사 중 임시전력공사 계약 체결 및 2021년 2월 진천3차 교성지구 풍림아이원 트리니움아파트 임시전력공사 계약을 체결하였으며, 현재 전기공사 매출 확대를 위해 공공부문과 민간부문의 발주에 적극적으로 참여하고 있습니다.
정보통신망구축사업은 크게 무선방식 정보통신망 구축공사와 유선방식 정보통신망 구축공사로 구분할 수 있으며, 전반적인 업무영역에 정보화를 도입할 수 있어 각광을받고있는 IBS사업에까지 영역을 확장하였습니다. 당사는 2003년에 가천길대학 연수동 통신공사, 연세대 IBS 배선공사 계약 및 2004년 원거리 IP-XDSL 음영지역선로공사, 영동 2차 가입자광 단가계약 선로공사 등의 계약 체결 이후 초고속 인터넷 및 이동통신가입자 증가율 둔화 및 1차 초고속 인터넷인프라 구축완료 등으로 정보통신부문 매출이 감소하였으나, 2008년 대한주택공사와 성남판교 U-City 관로정보통신공사 계약 체결, 2013년 호평1차 대명루첸아파트 신축공사 중 전기,정보통신공사 계약 체결, 2014년 울산 신정동 대명루첸아파트 신축공사 중 전기,정보통신공사 계약 체결, 2022년 논현동 242-31, 31 카일룸 M 신축공사 중 통신공사 계약 체결, 2023년 역삼동 653-3 주거복합 신축공사 중 통신공사 계약 체결, 용산구 한남동 라스코 더 맨션 연립주택 신축공사 중 통신공사 등 정보통신부문 매출증대를 위한 영업력을 강화하고 있습니다.
전기, 통신 소방공사 등 도급공사매출액은 2021년 11억원, 2022년 10억원, 2023년 27억원, 2024년 3분기 18억원으로 매년 10억원 내외를 기록하였으나, 2023년은 논현동 카일룸M 신축공사 및 역삼동 653-3 주거복합 신축공사 등 주요공사현장에서 분리된 전기, 통신, 소방공사 등 도급공사 수익인식으로 인해 매출액이 크게 증가한 바 있습니다.(3) 기타기타매출은
부동산 관련 PM, 유지관리, 분양대행 등 서비스 용역 / 기타 상품 매출 등으로 2021년 6억원, 2022년 10억원, 2023년 189억원, 2024년 3분기 1억원을 기록하였습니다. 2023년을 제외하고는 매우 낮은 수준으로
2023년 3월 ㈜카일룸도산이 보유한 토지를 일부 매각함에 따라 182억원을 인식하여 매출액이 크게 증가하였습니다.
전체 매출액 대비 금액이 크지 않아 당사의 수익성에 유의미한 영향을 없을 것으로 예상합니다.

2) 매출원가

[매출유형별 매출원가 추이]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

구 분
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년

분양공사
매출액
-1,360
113,114
31,491
19,759

매출원가
91
59,577
16,294
11,392

매출원가율
-6.7%
52.7%
51.7%
57.7%

매출총이익
-1,451
53,537
15,197
8,367

도급공사(건설업)
매출액
21,243
41,851
21,318
4,851

매출원가
21,946
39,683
20,153
4,321

매출원가율
103.3%
94.8%
94.5%
89.1%

매출총이익
-703
2,168
1,165
531

기타
매출액
97
18,904
986
642

매출원가
45
20,332
331
351

매출원가율
46.6%
107.6%
33.6%
54.6%

매출총이익
52
-1,428
655
291

합계
매출액
19,980
173,869
53,794
25,252

매출원가
22,082
119,592
36,778
16,064

매출원가율
110.5%
68.8%
68.4%
63.6%

매출총이익
-2,102
54,277
17,017
9,189

출처 : 정기보고서

당사의 매출원가율 추이를 보면 2021년 63.3%, 2022년 68.4%, 2023년 68.8%까지 지속적으로 증가하였고 2024년 3분기 110.5%로 크게 증가하였습니다. 특히 도급공사의 매출원가율은 2021년 89.1%, 2022년 94.5%, 2023년 94.8%, 2024년 103.3%로 큰폭으로 증가하는 추세를 보이고 있습니다. 이는 2021년부터 지속적인 주요 원자재의 가격 상승과 외주가공비 및 현장관리비 등 비용 증가에 따른 것으로 특히 2024년 3분기는 역삼동 653-3 주거복합 신축공사의 추가 공사비가 발생하면서 매출원가율이 100%를 상회하여 103.3%를 기록하였습니다. 당사는 발주처와 동 공사에 대해 계약금액 증액 협의를 진행중입니다. 도급공사 대비 원가율이 낮은 분양공사의 경우에도 2021년 57.7%, 2022년 51.7%, 2023년 52.7%,로 분양공사매출이 낮았던 2021년 이후 도급공사와 동일한 이유로 매출원가율이 지속적으로 증가하였습니다. 2024년 3분기는 논현 카일룸 M 계약된 88세대 중 12세대가 계약해지 됨에 따라 기인식된 매출액이 환입되면서 매출원가율 악화에 영향을 미쳤습니다. 향후 글로벌 경기 변동성 및 지정학적 리스크에 따른 주요 원자재 시장의 급격한 가격변동이 발생할 경우, 당사의 매출원가율 또한 큰 변동폭을 보여줄 수 있는 점 유의해 주시기 바랍니다.

3) 영업이익당사는 2021년 영업손실 113억원을 기록한 이후 흑자전환하여 2022년 54억원, 2023년 325억원으로 영업이익이 크게 개선되었습니다. 이는 논현 카일룸M 분양공사매출의 증가에 기인한 것으로서 2024년 3분기
계약된 88세대 중 12세대가 계약해지 됨에 따라 기인식된 매출액이 환입되면서 적자전환되어 영업손실 175억원을 기록하였습니다. 당사의 3개년 판매비및관리비는 2021년 205억원, 2022년 116억원, 2023년 218억원 수준으로 나타나며, 세부항목은 아래와 같습니다.

[판매비및관리비 추이]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

구분
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년

급여
2,474
2,275
2,492
2,994

퇴직급여
224
228
228
253

복리후생비
457
569
544
495

여비교통비
84
100
91
135

수도광열비
34
2
5
29

세금과공과
300
2,236
713
1,678

임차료
121
147
114
133

감가상각비
483
498
691
803

무형자산상각비
421
561
379
12

지급수수료
3,664
11,495
5,350
13,163

대손상각비(환입)
6,269
3,142
723
-15

기타
886
560
284
854

합 계
15,417
21,813
11,613
20,534

출처 : 정기보고서

2021년
의 경우 ㈜카일룸디앤디의 카일룸 M 자체분양사업으로 인한 분양대행수수료, 토지신탁수수료, PF대출 금융권 수수료으로 인하여 119억원의 지급수수료가 발생하였고,
㈜카일룸도산의 세무조사에 따른 법인세 및 부가가치세 납부, 재산세등 납부 15억의 세금과공과가 발생하여 205억원 수준의 판매비와 관리비를 기록하였습니다. 2022년은
카일룸 M의 분양종료로 인하여 지급수수료가 54억원 수준으로 크게 감소하였고 이에 따라 전체 판매비와관리비가 116억원 수준을 기록하였습니다. 2023년은
㈜카일룸디앤디의 카일룸 M 자체분양사업으로 인한 신탁수수료, 중도금대출이자(수분양자 무이자 제공에 따른 시행사 부담), 금융자문수수료 등 43억원,
㈜카일룸도산 프로젝트 관리 자문 수수료, 대출 주선 수수료 등 33억원이 발생하였고,
㈜카일룸도산의 종합부동산세, 토지분 재산세 등으로 12억원이 발생하여 218억원의 판매비와관리비가 발생하였습니다.
2024년 3분기의 경우 수분양자 세대 중 중도금 미납자, 소송중인 세대 등에 대한 대손상각비 63억원을 설정함에 따라 154억원의 판매비와 관리비를
기록하였습니다.
4) 당기순이익

한편, 당사는 2023년을 제외한 2021년, 2022년, 2024년 3분기에 모두 당기순손실을 기록하였으며, 그 사유는 다음과 같습니다.

[당분기 및 최근 3사업년도 당기순손익 발생 주요 원인]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

사업연도
영업이익
당기순이익
전년대비
주요 원인

2024년 3분기
-17,519
-16,669
적자전환
- 영업손실 175억원

2023년
32,464
37,165
흑자전환

- 영업이익 325억
원- 당기손익공정가치금융자산처분이익 20억원-
투자부동산처분이익 84억원

2022년
5,403
-8,080
적자지속

- 영업이익 54억
원- 기타의대손상각비 115억원

2021년
-11,346
-36,485
적자지속

- 영업손실 113억
원- 거래일손익 123억원-
당기손익공정가치금융자산평가손실 161억원- 당기손익공정가치금융자산처분손실 94억원

출처 : 정기보고서

2021년의 경우 영업손실 113억을 기록하였고, 중앙첨단소재 옵션 및 삼부토건 전환사채 관련하여 거래일손익 123억원(파생상품부채 30억원 포함) 및 당기손익공정가치금융자산평가손실 161억원, 중앙첨단소재 옵션 행사로 인한 당기손익공정가치금융자산처분손실 94억원으로 인하여 당기순손실 365억원을 기록하였습니다.

거래일손익 - 당사가 관측 가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변수를 이용하여 장외파생금융상품 등의 공정가치를 평가하는 경우, 동 평가기법에 의해 산출된 공정가치와 거래가격이 다르다면 금융상품의 공정가치는 거래가격으로 인식합니다. 이 때 평가기법에 의해 산출된 공정가치와 거래가격의 차이는 즉시 손익으로 인식하지 않고 이연하여 인식하며, 동 차이는 금융상품의 거래기간 동안 정액법으로 상각하고, 평가기법의요소가 시장에서 관측가능해지는 경우 이연되고 있는 잔액을 즉시 손익으로 모두 인식합니다.- 2021년 거래일손익 내역

항 목
당기손익-공정가치측정금융자산
파생상품부채
합계

기초 거래일손익인식평가조정
(21,014)
5,232
(15,782)

신규 발생 거래일손익인식평가조정
-
-
-

상각으로 인한 거래일손익인식평가조정 인식액
15,299
(3,024)
12,276

당기말 거래일손익인식평가조정
(5,714)
2,208
(3,506)

2022년의 경우 영업이익 54억원을 기록하여 흑자 전환하였으나 의정부 터미널 현대화 사업관련 대여금 및 미수이자 상각비 50억원, 울산미포폐기물 매립시설 증설사업으로 아신네트웍스 대여금 상각비 40억 등 기타의대손상각비 115억원으로 인하여 81억원의 당기순손실을 기록하였습니다. 2023년은 분양매출로 인하여 영업이익 325억원으로 크게 증가하였고,
당기손익공정가치금융자산처분이익((주)켈리인베스트먼트(구, 선바이오헬스글로벌네트워크) 전환사채 처분) 20억원, 카일룸디앤디가 보유한 투자부동산(용산 해링턴 34층) 매각으로 인한 투자부동산처분이익 84억원으로 영업이익보다 높은 수준의 당기순이익 372억원을 기록하였습니다. 2024년 3분기는
영업손실 175억원
을 기록하여 적자전환하였고, 당기순손실 167억원을 기록하였습니다.상기의 사항들을 종합해 보면, 당사는 매출액 측면에서는 신규분양프로젝트가 진행되고 있지 않아 향후 매출액 감소가 예상되고, 손익 측면에서는 공사매출과 관련한 원가율 관리 실패 가능성 등의 변동성에 노출되어 있습니다. 이에 신규분양프로젝트 연기 및 신규 수주 실패 등으로 향후 매출액이 급격히 감소할 경우 , 대규모 영업적자 및 당기순손실이 재현될 가능성이 높습니다. 투자자 여러분들께서는 본 건 투자에 앞서, 상기와 같은 대내외 상황을 종합적으로 고려하시기 바랍니다.

나. 재무안정성 위험
당사의 부채비율은 연결기준으로 2021년말 123.9%, 2022년말 245.0%, 2023년말 113.2%, 2024년 3분기말 114.2%로 나타났습니다. 2021년 7월 49회 유상증자 160억원으로 2021년말 낮은 수준의 부채비율을 기록하였으나 2022년 5월 19회 전환사채 100억원, 2022년 9월 20회 전환사채 120억원 및 21회 전환사채 40억원 발행으로 인하여 부채비율이 크게 증가하였습니다. 2023년 51회 유상증자 56억원 및 대규모의 당기순이익을 기록함으로써 부채비율이 2021년 수준으로 감소하였습니다. 이후 2023년 3분기까지 110% 내외 수준을 유지하고 있습니다.
담보제공자산의 장부가액은 1,158억원 수준으로 당사 총 차입금 대비 123.5% 수준입니다.
당사는 이를 바탕으로 추후 만기 시점에 만기 연장이 가능할 것으로 판단하고 있으나,
금융 시장의 예기치 못한 불확실성으로 인하여 당사의 차입금에 대한 만기 연장이 거부될 경우, 당사는 자산 담보제공으로 인해 유형자산 처분 등 우발채무가 현실화될 수 있습니다. 이 경우, 당사 영업활동 및 재무상태에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자 여러분들께서는 이 점에 각별히 유의하시기 바랍니다.

[재무안정성 지표 추이]

(K-IFRS, 연결 및 별도)
(단위: 백만원)

구 분
2024년 3분기
2023년 3분기
2023년
2022년
2021년

연결
별도
연결
별도
연결
별도
연결
별도
연결
별도

자산총계
209,763
117,115
230,890
136,222
229,561
117,269
223,943
116,379
135,114
90,649

유동자산
154,454
76,285
177,769
81,506
197,331
80,951
176,348
42,963
89,125
44,127

비유동자산
55,309
40,830
53,120
54,716
32,230
36,318
47,595
73,416
45,989
46,522

부채총계
111,820
28,225
143,860
46,561
121,899
32,880
159,024
37,391
74,755
15,686

유동부채
87,050
25,265
125,993
42,614
113,058
28,487
141,885
35,999
38,928
14,478

비유동부채
24,770
2,960
17,867
3,947
8,840
4,393
17,139
1,392
35,827
1,208

자본총계
97,943
88,891
87,030
89,661
107,662
84,388
64,919
78,988
60,359
74,963

현금및현금성자산
4,535
867
54,259
2,487
42,983
1,856
46,618
1,507
26,568
4,580

총차입금
93,770
17,204
109,030
30,205
96,312
14,378
110,885
15,579
55,434
9,591

차입금의존도
44.7%
14.7%
47.2%
22.2%
42.0%
12.3%
49.5%
13.4%
41.0%
10.6%

순차입금
89,235
16,338
54,771
27,718
53,329
12,522
64,267
14,071
28,867
5,010

순차입금의존도
42.5%
13.9%
23.7%
20.3%
23.2%
10.7%
28.7%
12.1%
21.4%
5.5%

유동비율
177.4%
301.9%
141.1%
191.3%
174.5%
284.2%
124.3%
119.3%
228.9%
304.8%

부채비율
114.2%
31.8%
165.3%
51.9%
113.2%
39.0%
245.0%
47.3%
123.9%
20.9%

출처 : 정기보고서

주1)
차입금의존도 = 총차입금 ÷ 자산총계

주2)
순차입금 = 총 차입금 - 현금및현금성자산

주3)
순차입금의존도 = 순차입금 ÷ 자산총계

당사의 부채비율은 연결기준으로 2021년말 123.9%, 2022년말 245.0%, 2023년말 113.2%, 2024년 3분기말 114.2%로 나타났습니다. 2021년 7월 49회 유상증자 160억원으로 2021년말 낮은 수준의 부채비율을 기록하였으나
2022년 5월 19회 전환사채 100억원, 2022년 9월 20회 전환사채 120억원 및 21회 전환사채 40억원 발행으로 인하여 부채비율이 크게 증가하였습니다. 2023년 51회 유상증자 56억원 및 대규모의 당기순이익을 기록함으로써 부채비율이 2021년 수준으로 감소하였습니다. 이후 2023년 3분기까지 110% 내외 수준을 유지하고 있습니다.당사의 2021년말부터 2024년 3분기말까지 안정성관련 재무지표를 자세히 살펴보면 아래와 같습니다.

[이자보상배율 추이]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

구분
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년

영업이익
-17,519
32,464
5,403
-11,346

이자비용
3,807
9,173
5,045
6,641

이자보상배율
-4.6
3.5
1.1
-1.7

출처 : 정기보고서

주)
이자보상배율 = 영업이익 ÷ 이자비용

당사는 2021년 영업적자로 113억 영업손실을 시현함에 따라 이자보상배율이 -1.7배를 기록하였고, 2022년 영업이익 54억 기록하여 이자보상배율 1.1배, 2023년 영업이익 325억원을 기록하여 이자보상배율 3.5배로 크게 개선되었습니다. 그러나 2024년 3분기에는 영업손실 175억원을 기록함에 따라 이자보상배율이 -4.6배로 크게 악화되었습니다. 이자보상배율이 1 미만일 때는 갚아야 할 이자비용보다 기업이 벌어들인 영업이익이 더 적었다는 것을 의미합니다. 즉, 당사의 지급이자비용이 영업이익을 상회하는 것을 뜻하므로 이자지급 능력에 문제가 있다고 판단할 수 있습니다.

당사의 매출 증대 및 수익성 개선에 따른 영업성과가 가시화되지 못할 경우, 현금흐름 악화로 인해 재무안정성에 심각한 의문이 제기될 수 있으니, 투자자 여러분들께서는 이 점에 반드시 유의하여 투자하시기 바랍니다.

[차입금 현황]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

구분
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년

단기성차입금

- 단기차입금
73,978
51,205
55,182
12,102

- 유동성 장기차입금
1,800
42,800
33,500
0

- 유동성 전환사채
200
120
12,202
9,308

- 유동성 리스부채
322
278
446
413

단기성차입금 소계
76,300
94,403
101,330
21,824

장기성차입금

- 장기차입금
17,320
1,800
9,300
33,500

- 비유동 리스부채
149
108
255
111

장기성차입금 소계
17,469
1,908
9,555
33,611

합계
93,770
96,312
110,885
55,434

단기성차입금 비중
81.4%
98.0%
91.4%
39.4%

현금및현금성자산
4,535
42,983
46,618
26,568

순차입금
89,235
53,329
64,267
28,867

자산총계
209,763
229,561
223,943
135,114

차입금의존도
44.7%
42.0%
49.5%
41.0%

순차입금의존도
42.5%
23.2%
28.7%
21.4%

출처 : 정기보고서

당사의 2024년 3분기말 총차입금에서 1년 이내 만기가 도래하는 단기성차입금은 연결기준으로 763억원으로 전체 차입금의 81.4% 비중을 차지하고 있습니다.차입금현황을 살펴보면 2021년 ㈜성암홀딩스 대여금 365억원을 회수하면서 차입금 및 전환사채를 상환한 결과, 2021년말 총 차입금은 554억원 규모로 부동산 담보대출 455억원
((주)카일룸디앤디의 논현 카일룸 M), 제15회 전환사채 70억원, 제17회 전환사채 25억원로 구성되어 있습니다. 2022년 중 장기차입금 335억원이 유동성 대체되고 (주)카일룸도산(구, 마스턴제103호논현피에프브이㈜)
185억원 채무편입 및 제19회 전환사채 100억원, 제20회 전환사채 120억원, 제21회 전환사채 40억원 발행을 하면서 단기성 차입금 규모는 1,013억원, 총차입금 규모는 1,109억원으로 크게 증가하였습니다. 2023년에는 관계회사 차입과 분양수입을 통해 제19회 전환사채 3억원을 제외한 모든 전환사채를 매입 또는 상환하였으나, 차입을 통한 상환의 규모가 커 총차입금 규모는 963억원으로 감소하는데 그쳤고, 총차입금 규모 또한 963억원으로 소폭 감소하였습니다. 2024년 3분기 중 일부 채권의 차환을 통해 만기를 연장하여 단기차입금은 763억원, 총차입금 규모는 938억원으로 현재 단기차입금의 경우 차입처로부터 상환 또는 기간 연장이 정상적으로 이뤄지고 있으나 산업의 경쟁심화 및 종속회사 등에 따른 우발위험, 영업손실 및 당기순손실 발생으로 인한 손익구조 악화 등 당사의 경영상황이 대내외적으로 악화될 경우 차입처로부터 상환 압력 및 만기 연장이 어려울 수도 있습니다. 이러한 유동성 위험에 대해 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

단기차입금 및 장기차입금, 전환사채 상세현황은 아래와 같습니다.

[차입금 현황 상세(리스부채 제외)]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

회사
차입처
조 건(담보,무담보)
내 역
만 기
이자율
잔액

[단기차입금]

카일룸도산
한국투자저축은행 등
담보
부동산 담보대출
2025-03-30
8.00
56,278

카일룸도산
㈜중앙첨단소재
담보
부동산 담보대출
2025-03-30
8.00
8,000

카일룸디앤디
태안남부수산업협동조합 외 2개사
담보
부동산 담보대출
2025-04-05
6.52~6.58
4,100

상지건설
건설공제조합
담보
기본운용자금
2025-06-27
1.13
1,200

상지건설
㈜중앙첨단소재
담보
기본운용자금
2024-12-31
8.50
3,000

상지건설
동호신협
담보
사업부지취득자금
2024-11-20
6.80
1,400

소 계
73,978

[장기차입금]

상지건설
㈜HELIX EXPERIENCE
담보
사업부지취득자금
2025-01-04
10.00
1,800

카일룸디앤디
경기서부 새마을금고
담보
부동산 담보대출
2026-03-27
6.21~6.30
5,000

카일룸디앤디
수원영통수협 외 4개사
담보
부동산 담보대출
2026-06-05~2026-07-02
6.20~6.50
12,320

소 계
19,120

[사채]

상지건설
전환사채
담보
제19회 담보부 사모 전환사채
2025-05-02
3.00%
200

소 계
200

합 계
93,298

출처 : 당사 제공

서울 강남구 역삼동 653-3번지 주거복합 신축공사의 시행사인 원채무자가 기존 대출만기일(2024년 11월 5일) 대출 잔액 265억원의 상환 불가로 인하여 대출 약정에 따라 시공사인 당사가 중첩적으로 채무를 인수하였습니다. 이후 원채무자가 미분양 물건 담보대출 등으로 2024년 12월 20일 미상환 PF 대출원리금 전액을 상환하여, 당사의 본건 채무인수 의무는 면탈되었습니다.

당사 차입금 현황 상세 내역은 상기와 같으며, 당사는 상기 차입금에 대해 하기와 같이 당사 보유 토지, 건물 및 투자부동산 등 유형자산과 단기금융상품등을 담보로 제공하고 있습니다.

[담보 제공 자산 현황]

(K-IFRS, 연결)
(단위 : 백만원)

(단위; 천원)

담보제공자산
장부금액
담보설정금액
담보제공처
담보내용

현금및현금성자산
1,606,367
1,606,367
신한자산신탁
부동산신탁운영계좌

단기금융자산
35,240
34,000
하나은행
법인카드발행

투자부동산
3,143,047
2,400,000
(주)Helix Experience
차입금 담보

투자부동산
2,245,350
1,680,000
동호신협
부동산 담보

투자부동산
10,780,809
12,320,000
제2금융권
수익권증서 우선수익자

재고자산
8,817,556
5,000,000
제2금융권
수익권증서 우선수익자

재고자산
56,583,630
80,400,000
제2금융권
부동산 담보

장기금융자산(장기금융상품)
55,304
55,304
건설공제조합
공사하자보수

장기금융자산(장기금융상품)
9,991
9,991
주택도시보증공사
공사하자보수

장기금융자산(장기금융상품)
90,418
90,418
서울보증보험
공사하자보수

장기금융자산(장기금융상품)
2,000
2,000
기업은행
당좌개설보증금

장기금융자산(장기금융상품)
2,500
2,500
우리은행
당좌개설보증금

장기금융자산(장기금융상품)
20,000
20,000
국민은행
법인카드발행

당기손익공정가치금융자산
2,087,171
2,087,171
건설공제조합
출자증권담보

당기손익공정가치금융자산
72,427
72,427
전기공사공제조합
출자증권담보

당기손익공정가치금융자산
683,769
683,769
정보통신공제조합
출자증권담보

당기손익공정가치금융자산
21,000
21,000
소방산업공제조합
출자증권담보

단기대여금
29,384,369
29,384,367
사채권자
차입금 담보

종속기업투자
50,000
50,000
제2금융권
차입금 담보

관계기업투자
93,000
93,000
지에스건설㈜
연대보증채무의 담보

합 계
115,783,948
136,012,314

출처 : 정기보고서

2024년 3분기말 연결 기준, 당사 차입금 총계는 938억원 수준이며, 이 중 담보설정 비율은 차입금의 100%를 상회하는 수준입니다. 상기 담보제공자산 현황에서 보듯이, 담보제공자산의 장부가액은 1,158억원 수준으로 당사 총 차입금 대비 123.5% 수준입니다. 당사는 이를 바탕으로 추후 만기 시점에 만기 연장이 가능할 것으로 판단하고 있으나, 금융 시장의 예기치 못한 불확실성으로 인하여 당사의 차입금에 대한 만기 연장이 거부될 경우, 당사는 자산 담보제공으로 인해 유형자산 처분 등 우발채무가 현실화될 수 있습니다. 이 경우, 당사 영업활동 및 재무상태에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자 여러분들께서는 이 점에 각별히 유의하시기 바랍니다.

다. 매출채권 및 기타채권 회수 지연에 따른 손익 관련 위험
2024년 3분기 연결 기준 당사 매출채권 총액은 242억원 수준으로 대손충당금은 20억원이 설정되어 약 8.4%의 대손충당금을 설정
하고 있습니다. 매출채권을 제외한 기타채권 총액은 749억원 수준이며, 대여금 676억원, 미수수익 23억원, 미수금 27억원 및 임차보증금 12억원으로 구성되어 있습니다. 기타채권 대손충당금은 251억원이 설정되어 있으며 기타채권 대손충당금 설정률은 33.5%, 기타채권 순액은 498억원 입니다.
건축산업의 경기 악화에 따라 당사 주요 매출처인 당사의 민간 발주처의 자금사정 악화로 인해, 매출채권 및 기타채권의 회수가 계획대로 진행되지 않거나, 거래처의 대금지급능력 저하로 매출채권 및 기타채권의 회수가 비정상적으로 지연되는 등 채권의 손상 징후가 발생할 경우, 이에 대하여 대손충당금을 추가 설정할 수 있으며, 그 결과 당사의 손익에 부정적 영향을 미칠 수 있으니 투자자들께서는 유의하시기 바랍니다.

당사의 2024년 3분기말 기준 매출채권 및 기타채권 총계는 720억원으로 최근 3개년도 매출채권 및 기타채권의 규모는 아래와 같습니다.

[매출채권 및 기타채권 현황]

(단위 : 백만원)

구분
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년

유동
비유동
유동
비유동
유동
비유동
유동
비유동

매출채권
22,138
-
67,796
-
4,896
-
1,168
-

대여금
43,682
3,180
4,019
-
-
3,516
11,166
7,890

미수금
831
5
762
5
2,982
3,581
386
3,695

미수수익
905
120
489
-
21
-
236
320

보증금
285
776
641
646
-
1,218
-
1,057

금융리스채권
43
-
24
-
31
-
84
30

합계
67,884
4,081
73,731
651
7,930
8,315
13,040
12,992

출처 : 정기보고서주) 상기 매출채권 및 기타채권 현황은 대손충담금을 차감한 금액입니다.

1) 매출채권
당사는 매출채권에 대해 법정관리, 소송, 자본잠식 등 손상징후가 발생하여, 회수가 불투명한 채권에 대해서는 개별 채권별로, 합리적으로 추정한 회수가능액의 현재가치와 장부가액의 차액을 대손상각비로 처리하고 있습니다. 손상징후가 발생하지 않은 채권에 대해서는, 해당 채권가액에 기대신용손실률을 반영하여 이를 대손상각비로 처리하였습니다. 또한, 기대신용손실률은 채권의 존속기간에 따라 산출된 대손충당률과 채권 유형별 경험적 회수율을 반영하여 산출하고 있으며, 2024년 3분기 연결 기준 당사 매출채권 총액은 242억원 수준으로 대손충당금은 20억원이 설정되어 약 8.4%의 대손충당금을 설정하고 있습니다. 다만 향후 대내외적인 불확실성에 따라 채권액에 대한 대손충당금 추가 설정 등의 가능성이 있으므로 투자자께서는 이를 유의하시기 바랍니다.

[매출채권 연령 분석]

(K-IFRS, 연결
, 2024년 3분기)

(단위: 백만원)

구 분
6월 이하
6월 초과1년 이하
1년 초과2년 이하
2년 초과
기타
손상채권
계

금액
일반
21,302
-
833
3
-
2,036
24,174

특수관계자
-
-
-
-
-
-
-

계
21,302
-
833
3
-
2,036
24,174

구성비율(%)
88.12
-
3.45
0.01
-
8.42
100

출처 : 정기보고서

매출채권 중 (주)매그넘홀딩스 매출채권 662백만원과 도곡동카일룸 701호 48백만원은 도곡동 카일룸 관련 매출채권으로 현재 회수 가능성이 매우 낮다고 판단하고 있고, 카일룸 M 분양미수금 중 일부는 현재 회수가 지연되어 전이율을 적용하여 대손충당금을 설정하였습니다. 당사의 대손충당금 설정 매출채권 현황은 다음과 같습니다.

[매출채권 현황]

(K-IFRS, 연결
, 2024년 3분기)

(단위: 백만원)

회사명
구분
총액
대손충당금
잔액
비고

상지건설

㈜매그넘홀딩스

662
662
-
도곡동카일룸 분양대행수수료

도곡동카일룸 701호
48
48
-
도곡동카일룸 추가공사채권

일반
21,468
166
21,302
전이율적용

카일룸디앤디
㈜예다인건축사무소
7
7
-
영창빌딩 임대채권

분양미수금
1,985
1,153
832
카일룸 M 분양미수금

기타
4
-
4
-

합 계
24,174
2,036
22,138

출처 : 당사 제시

2024년 3분기 연결기준 계약수익 금액이 직전 회계연도 매출액의 5% 이상인 계약은 다음과 같으며, 관련 법령 또는 계약에서 비밀이나 비공개 사유로 규정하여 공시하지 않은 계약은 없습니다.

[진행률적용 수주계약현황]

(K-IFRS, 연결, 2024년 3분기)
(단위: 백만원)

프로젝트명
계약일
계약상완성기한
진행률(%)
계약자산
계약부채
매출채권

총액
대손충당금

논현동 카일룸M 신축공사 주)
2021-03-12
2023-12-31
100.00
-
-
1,985
(1,153)

역삼동 653-3 주거복합 신축공사
2021-12-01
2024-07-05
100.00
717
-
15,603
(64)

해운대 중동 카일룸 신축공사
2022-04-01
2024-04-16
100.00
-
-
4,973
(99)

강남구 논현동 98번지외 신축공사
2022-05-24
2025-06-30
2.82
-
-
-
-

22-육-00부대 전기공사
2022-09-16
2024-12-31
75.46
26
-
-
-

용산 한남동 라스코맨션 신축공사
2023-12-28
2025-09-10
10.39
345
-
309
(1)

리카르디 아스턴 청담 신축공사
2023-12-18
2027-06-01
0.00
-
-
-
-

합 계
1,088
-
22,871
(1,317)

출처 : 당사제시주)
논현동 카일룸M 사업의 '계약일(공사착공일)'은 분양공사의 수익인식 개시일인 공사착공일입니다.

2) 기타채권

[기타채권 현황]

(K-IFRS, 연결 및 별도)
(단위: 백만원)

계정과목
2024년 3분기
2023년
2022년
2021년

채권 총액
대손충당금
설정율(%)
채권 총액
대손충당금
설정율(%)
채권 총액
대손충당금
설정율(%)
채권 총액
대손충당금
설정율(%)

단기대여금
57,488
13,806
24.0
17,709
13,690
77.3
13,690
13,690
100.0
18,867
7,701
40.8

장기대여금
10,180
7,000
68.8
7,000
7,000
100.0
7,890
4,374
55.4
7,890
-
-

미수수익
2,033
1,128
55.5
1,617
1,128
69.7
1,139
1,117
98.1
1,128
892
79.1

장기미수수익
300
180
60.0
472
472
100.0
798
798
100.0
320
-
-

미수금
831
-
-
762
-
-
2,982
-
-
386
-
-

장기미수금
2,838
2,833
99.8
2,838
2,833
99.8
6,418
2,837
44.2
6,418
2,723
42.4

보증금
285
-
-
641
-
-
-
-
-
-
-
-

장기보증금
908
132
14.5
778
132
17.0
1,218
-
-
1,057
-
-

금융리스채권
43
-
-
24
-
-
31
-
-
84
-
-

장기금융리스채권
-
-
-
-
-
-
-
-
-
30
-
-

합 계
74,906
25,079
33.5
31,841
25,255
79.3
34,166
22,816
66.8
36,180
11,316
31.3

출처 : 정기보고서

2024년 3분기말 연결 기준 당사 매출채권을 제외한 기타채권 총액은 749억원 수준이며, 대여금 676억원, 미수수익 23억원, 미수금 27억원 및 임차보증금 12억원으로 구성되어 있습니다. 기타채권 대손충당금은 251억원이 설정되어 있으며 기타채권 대손충당금 설정률은 33.5%, 기타채권 순액은 498억원 입니다. 각 기타채권별 상세 내역과 대손충당금 설정 사유는 아래와 같습니다.

가) 대여금당사는 부동산개발사업을 확보하기 위해 개인 및 기업을 상대로 영업활동 명목으로 대여금을 지급한 바 있습니다. 동 부동산개발사업이 실제 진행될 경우 대여금은 비용처리가 가능하나 진행이 불가할 경우에는 당사는 대여금을 회수하려고 노력하고 있으나 실질적으로 회수가 어려운 경우가 많아 회수가능성을 평가하여 대손충당금을 설정하고 있습니다.

[단기대여금 현황]

(K-IFRS, 연결
, 2024년 3분기)

(단위: 백만원)

회사명
구분
총액
대손충당금
잔액
비고

상지건설

㈜오버나인에이치엔

4,815
4,815
-

2021년 의정부 터미널 현대화 사업 관련 대여금, 전액 손상 반영

㈜블루모나코대부

3,077
3,077
-

2021년 모나코(프랑스 보솔레이) 대출채권 양수 관련 사업 대여금, 전액 손상 반영

㈜에이스바이오메드
2,063
2,063
-

2021년 운영자금 등 대여금, 전액 손상 반영

장OO
1,040
1,040
-

2017년 포워드컴퍼니스(당사의 변경 전 상호)가
피합병 소멸법인 상지건설㈜ 흡수합병에 따른 자산가액 승계 금원

백OO
772
772
-

2014년 신규 공사 수주 개인 대여, 전액 손상 반영

㈜포워드제일차

700
700
-

2018년 과천 토지인도 및 지상권 말소 보조참고 관련 금전 대여, 전액 손상 반영

㈜비에이치디앤씨
283
283
-

2020년 창동역 역사 개발 대여, 전액 손상 반영

전임원(2명)
270
270
-

2016년, 2019년 전임원 대여금, 전액 손상 반영

㈜제이와이캐피탈피드
200
200
-

2015년 해외카지노사업 대여금, 전액 손상 반영

홍OO
100
100
-

2015년 신규 공사 수주 개인 대여금, 전액 손상 반영

㈜매그넘홀딩스
50
50
-
2019년 주식공개상장(IPO)예정인 굿텔 보통주 담보로 금전 대여. 전액 손상 반영

㈜비에이치비쥬얼

30
30
-

2014년 렌티큘러(홀로그램) 독점판매권 라이선스 공동사용 약정에 따른 대여금.전액 손상 반영

㈜메종드몽삐에뜨

1,782
116
1,666

2024년 전이율 계산

기타
4,157
-
4,157
-

카일룸디앤디
㈜리미트리스홀딩스
290
290
-

2019년 사업자금 대여, 전액 손상 반영

기타
8,050
-
8,050
-

카일룸도산
기타
29,809
-
29,809
2024년 상지카일룸 에스칼라 신축공사 관련 공동시행사 대여금

합 계
57,488
13,806
43,682

출처 : 당사 제시

[장기대여금 현황]

(K-IFRS, 연결
, 2024년 3분기)

(단위: 백만원)

회사명
구분
총액
대손충당금
잔액
비고

상지건설
알파원에너지㈜
7,000
7,000
-

울산미포 폐기물 매립시설 증설사업으로 아신네트웍스 대여(GS건설 공동투자), 아신네트웍스 → 알파원에너지 면책적 채무인수(기존 채무자 미상환에 따른 신규 채무자 사업 양도), 22년 외부평가에 따른 일부 손상인식, 2023년 잔여 채권 전액 손상 반영

-
기타
3,180
-
3,180

합 계
10,180
7,000
3,180

출처 : 당사 제시

나) 미수수익

미수수익은 대부분 대여금의 미수이자로 구성되어 있고,
회수가능성을 평가하여 대손충당금을 설정하고 있습니다.

[단기미수수익 현황]

(K-IFRS, 연결
, 2024년 3분기)

(단위: 백만원)

회사명
구분
총액
대손충당금
잔액
비고

상지건설

㈜오버나인에이치엔

211
211
-
미수이자

㈜블루모나코대부

171
171
-
미수이자

㈜에이스바이오메드
16
16
-
미수이자

장OO
462
462
-
미수이자

백OO
24
24
-
미수이자

㈜포워드제일차

131
131
-
미수이자

㈜비에이치디앤씨
17
17
-
미수이자

전임원(2명)
28
28
-
미수이자

㈜제이와이캐피탈피드
12
12
-
미수이자

홍OO
2
2
-
미수이자

㈜매그넘홀딩스
52
52
-
미수이자

㈜비에이치비쥬얼

2
2
-
미수이자

기 타
905
-
905
-

합 계
2,033
1,128
905
-

출처 : 당사 제시

[장기미수수익 현황]

(K-IFRS, 연결
, 2024년 3분기)

(단위: 백만원)

회사명
구분
총액
대손충당금
잔액
비고

상지건설
알파원에너지㈜
180
180
-
미수이자

기 타
120
-
120
-

합 계
300
180
120
-

출처 : 당사 제시

다. 미수금 및 보증금

대손 설정된 미수금 및 보증금은 2017년
흡수합병된 소멸법인 상지건설㈜가 보유하고 있던 채권으로 현재 회수가 불가능하다고 판단하여 관련 채권 전액을 대손충당금 설정하였습니다.

[장기미수금 현황]

(K-IFRS, 연결
, 2024년 3분기)

(단위: 백만원)

회사명
구분
총액
대손충당금
잔액
비고

상지건설
서울중앙지방법원
2,833
2,833
-

2017년 포워드컴퍼니스(당사의 변경 전 상호)가
피합병 소멸법인 상지건설㈜
흡수합병에 따른 자산가액 승계 금원 - 서교동 공매 처분금액 공탁금 예치보증금 재판 결과에 따른 손상 반영

기타
5
-
5

합 계
2,838
2,833
5

출처 : 당사 제시

[장기보증금 현황]

(K-IFRS, 연결
, 2024년 3분기)

(단위: 백만원)

회사명
구분
총액
대손충당금
잔액
비고

상지건설
아시아신탁(주)
132
132
-

2017년 포워드컴퍼니스(당사의 변경 전 상호)가 피합병 소멸법인 상지건설㈜ 흡수합병에 따른 자산가액 승계 금원 - 서교 2차 수익금관리계좌 예치금, 공매처분금액 공탁에 따른 신탁사무처리비 유보금 잔액 확인하는데 긴 시간 소요될 것으로 예상됨에 따른 손상 반영

기타
776
-
776

합 계
908
132
776

출처 : 당사 제시

건축산업의 경기 악화에 따라 당사 주요 매출처인 당사의 민간 발주처의 자금사정 악화로 인해, 매출채권 및 기타채권의 회수가 계획대로 진행되지 않거나, 거래처의 대금지급능력 저하로 매출채권 및 기타채권의 회수가 비정상적으로 지연되는 등 채권의 손상 징후가 발생할 경우, 이에 대하여 대손충당금을 추가 설정할 수 있으며, 그 결과 당사의 손익에 부정적 영향을 미칠 수 있으니 투자자들께서는 유의하시기 바랍니다.

라. 종속기업 및 특수관계자 거래 관련 위험

증권신고서 제출 전일 기준 당사의 종속기업은 (주)카일룸디앤디, (주)상지그린에너지, (주)카일룸도산이 있습니다.
증권신고서 제출 전일 현재 당사 주요 임원은 종속법인 및 당사의 최대주주의 임원을 겸직하고 있습니다.
이로 인하여 효율적인 경영 전략과 융합적 장기 성장 계획을 꿰할 수 있는 효과를 기대할 수 있습니다. 그러나 이러한 효과를 기대하는 것과는 다르게 겸직 회사간의 이해상충에 대한 문제점 또한 발생할 수 있습니다. 이로 인하여 당사에 불리한 경영 방침이나, 특수관계인의 지원 등이 적시에 이루어지지 않을 가능성이 내포되어 있으며 이러한 가능성이 현실화 될 경우 당사의 사업성 및 재무상태에 불리한 영향을 끼칠 수 있습니다. 2024년 3분기 기준 ㈜카일룸디앤디 공사수입 28억원, ㈜카일룸도산 공사수입 9억원 및 용역매출 4억원을 제외하고 수익 및 비용은 자금거래로 인한 이자수익 및 이자비용으로 구성되어 있습니다.
당사는 현재의 특수관계사간 거래 내역을 감사보고서에 기재하고 있으며 적법하게 처리하고 있습니다. 하지만 이러한 절차에도 불구하고 향후 당사와 특수관계자 간의 부적절한 거래가 나타나는 경우 특수관계자 거래와 관련한 상법 제542조의9(주요주주 등 이해관계자와의 거래) 및 상법시행령 35조(주요주주 등 이해관계자와의 거래) 위반에 따라 당사의 실적 및 주식가치에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 현명하게 판단하시어 투자에 유의하시기 바랍니다.

증권신고서 제출 전일 현재 현재 당사와 특수관계자의 현황은 다음과 같습니다.

[특수관계자 현황]

구분
종속기업
관계기업
공동지배기업
최대주주

㈜카일룸디앤디
㈜상지그린에너지
㈜카일룸도산
㈜성암홀딩스
㈜에이스바이오메드
㈜오버나인에이치엔
㈜어코스틱스스페이스
㈜중앙첨단소재

설립년도
2012-11-20
2020-05-18
2020-07-24
2017-09-20
2001-04-03
2019-11-29
2024-04-18
1999-04-23

대표자
송선용
송선용
송선용
최인동
윤윤중
김병현, 강성진
송선용, 김종서
김영신

본사 주소
서울 강남구 도산대로 518, 3층(청담동, 더모자익빌딩)
서울 강남구 도산대로 518, 301호(청담동, 더모자익 빌딩)
경기도 용인시 기흥구 흥덕2로87번길 18, 비동 4층 엠피스광교센터 46호(영덕동, 이시티빌딩)
서울특별시 강남구 삼성로 119길 21, 4층(삼성동)
서울특별시 금천구 디지털로 9길 32, A동 14층 1405호(가산동, 갑을그레이트밸리)
서울 서초구 나루터로 59, 4층 4498호(잠원동, 라성빌딩)
서울 강남구 도산대로 518, 3층(청담동, 더 모자익 빌딩)
경기도 안양시 동안구 시민대로 115, 5층 503호(호계동)

사업품목
부동산 개발 및 공급업 外
부동산 개발 및 공급업 外
부동산매매업 外
부동산매매업
의약품연구개발, 제조 및 판매 외
부동산 개발 및 공급업 外
멀티미디어 음향공간 설계 및 시공 外
무선 통신장비 제조업 外

당사지분율
100.00%
100.00%
100.00%
30.00%
38.65%
50.00%
-
-

비고
-
-
-
-
주1)
주2)
주3)
주4)

출처 : 당사 제시
주1) 신규사업 진출 및 사업다각화 목적으로 2020년 04월 (주)에이스바이오메드 전환사채 100억원을 취득하고, 2020년 05월 동 전환사채를 전환하여 주식을 매입한 후 추가적으로 보통주 30억원을 추가 취득하여 보유 중주2) '의정부 버스터미널 현대화 사업'을 추진하기 위해 2019년 11월 설립되었으며, 당사는 2020년 01월 지분 50%를 취득주3) 신규사업 진출 및 사업다각화 목적으로 신규설립하였으며, 당사의 종속기업인 (주)카일룸디앤디가 지분 50%를 보유 중주4) 최대주주인 (주)중앙첨단소재의 당사에 대한 지분율은 17.62%

[종속기업 요약재무현황]

(K-IFRS)
(단위: 백만원)

기업 개요
연도
자산총액
부채총계
자기자본
매출액
당기순이익

법인명: ㈜카일룸디앤디대표자: 송선용설립일:
2012-11-20

2024년 3분기
51,728
22,591
29,137
(1,639)
(11,021)

2023년
113,329
73,171
40,158
123,911
43,452

2022년
92,811
96,104
(3,294)
28,870
6,271

2021년
75,237
84,802
(9,565)
17,236
(12,294)

법인명: ㈜상지그린에너지대표자: 송선용설립일:
2020-05-18

2024년 3분기
896
1,065
(169)
-
(54)

2023년
36,821
36,936
(115)
-
(212)

2022년
97
-
97
-
(1)

2021년
103
5
98
-
49

법인명: ㈜카일룸도산대표자: 송선용설립일:
2020-07-24

2024년 3분기
79,403
113,494
(34,091)
-
(4,907)

2023년
46,640
75,824
(29,185)
18,200
(12,285)

2022년
63,295
80,194
(16,899)
-
(4,392)

2021년
61,735
72,103
(10,368)
187
(14,174)

출처 : 당사 제시

증권신고서 제출 전일 기준 당사의 종속기업은 (주)카일룸디앤디, (주)상지그린에너지, (주)카일룸도산이 있습니다.1)
(주)카일룸디앤디
당사는 강남구 논현동 일대 분양공사를 위하여 2019년 2월 정도주택개발(주)를 인수하고, 2019년 8월
(주)카일룸디앤디로 사명을 바꾼 이후 강남구 논현동 일대 토지를 매입하여
부동산 시행업을 영위하고 있습니다.
2021년부터 서울시 강남구 논현동 소재지에 프리미엄 오피스텔 브랜드 '상지카일룸 M' 을 시행하여 시장에 공급하고 있습니다.

[(주)카일룸디앤디 연혁]

일 자
주요내용

2012.11.20
- 회사 설립

2019.08.14
- 상호 변경 (정도주택개발㈜ → ㈜카일룸디앤디)

2020.02.07
- 본점 소재지 변경 (서울시 강남구 학동로→ 서울시 서초구 서초대로)

2021.05.21
- 보통주 4,600주 유상증자 (발행주식총수 72,000주 → 76,600주)

2021.09.16
- 대표이사 변경 (조정욱 → 송선용)

2022.02.04
- 본점 소재지 변경 (서울시 서초구 서초대로 → 서울시 영등포구 의사당대로)

2023.10.31
- 본점 소재지 변경 (서울시 영등포구 의사당대로 → 서울시 강남구 도산대로)

출처 : 정기보고서

2) (주)상지그린에너지당사는
2019년 1월 전남 나주 송월동 공동주택개발사업 참여를 위해 시행사인 (주)성암홀딩스를 인수하고 2020년 5월
SPC인
㈜카일룸나주
를 설립하였습니다. 설립이후 본격적으로
전남 나주 송월동 공동주택개발사업
을 진행하였으나, 기존주주의 콜옵션 행사로 인하여
(주)성암홀딩스
의 70% 지분을 매각하게 되었습니다. 이후
(주)성암홀딩스
는
전남 나주 송월동 공동주택개발사업
을 단독으로 진행하게 되었고, 당사는
㈜카일룸나주
를 폐기물 관련업을 사업목적으로 추가하고, 상호를 (주)상지그린에너지로 변경하면서 폐기물 관련업을 영위하려고 하였으나, 신고서 제출 전일 현재 실질적으로 진행 중인 사업은 없는 상황입니다.

[(주)상지그린에너지 연혁]

일 자
주요내용

2020.05.18
- 회사 설립

2020.05.28
- 나주 송월동 공동주택개발사업의 공동사업을 위한 채무보증

2021.05.19
- 나주 송월동 공동주택개발사업의 공동사업을 위한 채무보증 해소

2021.06.29
- 상호 변경 (㈜카일룸나주 → ㈜상지그린에너지)- 사업목적 추가 (폐기물 관련업 등)

2022.02.04
- 본점 소재지 변경 (서울시 강남구 선릉로 → 서울시 강남구 도산대로)

2023.01.12
- 대표이사 변경 (박해광 → 송선용)

출처 : 정기보고서

3) (주)카일룸도산
(주)카일룸도산
은 과거 마스턴제103호논현피에프브이(주)라는 사명으로
서울특별시 강남구 논현동 98, 98-1 및 98-5 일원 토지 등의 개발사업과 관련한 건설, 관리, 분양 및 임대사업 등을 위한 프로젝트금융투자회사로 설립되었습니다. 최초에는 마스턴투자운용(주), (주)하나은행, (주)무궁화신탁이 주주로 참여하였습니다. 당사는 동사업의 사업성을 긍정적으로 판단하고 2022년 5월 2일 이사회 결의를 통해 마스턴제103호논현피에프브이(주) 지분 93%를 매입하였습니다. 인수후 사명을 (주)카일룸도산으로 변경하였고, 이후 2023년 3월 잔여지분 7%를 추가 취득한 바 있습니다. 당사는 (주)카일룸도산을 통해 도산 카일룸M 프로젝트를 진행하려고 했으나, 건설경기 악화로 인하여 프로젝트파이낸스 시장이 경직되어 동 프로젝트가 장기 지연되었습니다. 현재 사업계획의 변경으로 하기 내용의 '상지카일룸 에스칼라' 프로젝트를 진행할 예정입니다.

프로젝트명
상지카일룸 에스칼라

시행사
(주)카일룸도산, 두산미래산업(주)

용도
공동주택, 오피스텔, 근린생활시설

대지위치
서울시 강남구 논현동 98, 98-1, 98-5, 98-6

지역지구
일반상업지역, 3종일반주거지역

대지면적
2,025.7㎡

규모
지하 5층, 지상 19층

세대수
공동주택 24세대, 오피스텔 5실, 상가 2실

주차대수
114대

연면적

15,466.99
㎡

사업기간
43개월(착공 25년 4월~28년 10월)

출처 : 당사 제시

[(주)카일룸도산 연혁]

일 자
주요내용

2020.07.24
- 회사 설립

2022.05.02
- 최대주주 변경 [㈜하나은행(마스턴기회추구일반투자형사모부동산신탁제2호의 신탁업자로서) → ㈜상지건설]

2022.06.30
- 대표이사 변경 (이인동 → 송선용)

2023.03.29
- 상호 변경 (마스턴제103호논현피에프브이㈜ → ㈜카일룸도산)

2023.08.31
- 사업목적 삭제 (법인세법 제51조의2 제1항 제9호에 따라 설립된 회사의 목적)- 사업목적 추가 (건설사업관리업, 개발사업관리업, 부동산 개발 및 공급업, 주택건설사업, 대지조성사업, 종합건 설업, 토목건축공사업 등)

출처 : 정기보고서

한편, 당사는 상법 제382조(이사의 선임, 회사와의 관계 및 사외이사), 제542조의5(이사ㆍ감사의 선임방법) 및 제542조의8(사외이사의 선임)의 규정을 준수하고 있으며 증권신고서 제출전일 기준 당사 이사진의 계열회사 겸직 현황은 아래와 같습니다.

[계열회사간 임원겸직 현황]

겸직 임원
겸직 회사

성명
직위
회사명
직위
상근여부

김영신
대표이사
카일룸디앤디
사내이사
상근

카일룸도산
기타비상무이사
비상근

중앙첨단소재
대표이사
상근

송선용
사내이사
카일룸디앤디
대표이사
상근

카일룸도산
대표이사
상근

상지그린에너지
사내이사
상근

중앙첨단소재
사내이사
상근

김동호
사내이사
카일룸도산
기타비상무이사
비상근

출처:
당사 제공

상법 제382조(이사의 선임, 회사와의 관계 및 사외이사)① 이사는 주주총회에서 선임한다.② 회사와 이사의 관계는 「민법」의 위임에 관한 규정을 준용한다.③ 사외이사(社外理事)는 해당 회사의 상무(常務)에 종사하지 아니하는 이사로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하지 아니하는 자를 말한다. 사외이사가 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 그 직을 상실한다.<개정 2011.4. 14.>1. 회사의 상무에 종사하는 이사ㆍ집행임원 및 피용자 또는 최근 2년 이내에 회사의 상무에 종사한 이사ㆍ감사ㆍ집행임원 및 피용자2. 최대주주가 자연인인 경우 본인과 그 배우자 및 직계 존속ㆍ비속3. 최대주주가 법인인 경우 그 법인의 이사ㆍ감사ㆍ집행임원 및 피용자4. 이사ㆍ감사ㆍ집행임원의 배우자 및 직계 존속ㆍ비속5. 회사의 모회사 또는 자회사의 이사ㆍ감사ㆍ집행임원 및 피용자6. 회사와 거래관계 등 중요한 이해관계에 있는 법인의 이사ㆍ감사ㆍ집행임원 및 피용자7. 회사의 이사ㆍ집행임원 및 피용자가 이사ㆍ집행임원으로 있는 다른 회사의 이사ㆍ감사ㆍ집행임원 및 피용자 [전문개정 2009. 1. 30.]

상법 제542조의5(이사ㆍ감사의 선임방법)상장회사가 주주총회에서 이사 또는 감사를 선임하려는 경우에는 제542조의4제 2항에 따라 통지하거나 공고한 후보자 중에서 선임하여야 한다. [본조신설 2009. 1. 30.]

상법 제542조의8(사외이사의 선임)① 상장회사는 자산 규모 등을 고려하여 대통령령으로 정하는 경우를 제외하고는 이사총수의 4분의 1 이상을 사외이사로 하여야 한다. 다만, 자산 규모 등을 고려하여 대통령령으로 정하는 상장회사의 사외이사는 3명 이상으로 하되, 이사 총수의 과반수가 되도록 하여야 한다.② 상장회사의 사외이사는 제382조제3항 각 호 뿐만 아니라 다음 각 호의 어느 하나에 해당되지 아니하여야 하며, 이에 해당하게 된 경우에는 그 직을 상실한다.<개정 2011. 4. 14., 2018. 9. 18.>1. 미성년자, 피성년후견인 또는 피한정후견인2. 파산선고를 받고 복권되지 아니한 자3. 금고 이상의 형을 선고받고 그 집행이 끝나거나 집행이 면제된 후 2년이 지나지 아니한 자4. 대통령령으로 별도로 정하는 법률을 위반하여 해임되거나 면직된 후 2년이 지나지 아니한 자5. 상장회사의 주주로서 의결권 없는 주식을 제외한 발행주식총수를 기준으로 본인 및 그와 대통령령으로 정하는 특수한 관계에 있는 자(이하 “특수관계인”이라 한다)가 소유하는 주식의 수가 가장 많은 경우 그 본인(이하 “최대주주”라 한다) 및 그의 특수관계인6. 누구의 명의로 하든지 자기의 계산으로 의결권 없는 주식을 제외한 발행주식총수의 100분의 10 이상의 주식을 소유하거나 이사ㆍ집행임원ㆍ감사의 선임과 해임 등 상장회사의 주요 경영사항에 대하여 사실상의 영향력을 행사하는 주주(이하 “주요주주”라 한다) 및 그의 배우자와 직계 존속ㆍ비속7. 그 밖에 사외이사로서의 직무를 충실하게 수행하기 곤란하거나 상장회사의 경영에 영향을 미칠 수 있는 자로서 대통령령으로 정하는 자③ 제1항의 상장회사는 사외이사의 사임ㆍ사망 등의 사유로 인하여 사외이사의 수가 제1항의 이사회의 구성요건에 미달하게 되면 그 사유가 발생한 후 처음으로 소집되는 주주총회에서 제1항의 요건에 합치되도록 사외이사를 선임하여야 한다.④ 제1항 단서의 상장회사는 사외이사 후보를 추천하기 위하여 제393조의2의 위원회(이하 이 조에서 “사외이사 후보추천위원회”라 한다)를 설치하여야 한다. 이 경우 사외이사 후보추천위원회는 사외이사가 총위원의 과반수가 되도록 구성하여야 한다.<개정 2011. 4. 14.>⑤ 제1항 단서에서 규정하는 상장회사가 주주총회에서 사외이사를 선임하려는 때에는 사외이사 후보추천위원회의 추천을 받은 자 중에서 선임하여야 한다. 이 경우 사외이사 후보추천위원회가 사외이사 후보를 추천할 때에는 제363조의2제1항, 제542조의6제1항ㆍ제2항의 권리를 행사할 수 있는 요건을 갖춘 주주가 주주총회일(정기주주총회의 경우 직전연도의 정기주주총회일에 해당하는 해당 연도의 해당일)의 6주 전에 추천한 사외이사 후보를 포함시켜야 한다.<개정 2011. 4. 14.>

증권신고서 제출 전일 현재 당사 주요 임원은 종속법인 및 당사의 최대주주의 임원을 겸직하고 있습니다. 이로 인하여 효율적인 경영 전략과 융합적 장기 성장 계획을 꿰할 수 있는 효과를 기대할 수 있습니다. 그러나 이러한 효과를 기대하는 것과는 다르게 겸직 회사간의 이해상충에 대한 문제점 또한 발생할 수 있습니다. 이로 인하여 당사에 불리한 경영 방침이나, 특수관계인의 지원 등이 적시에 이루어지지 않을 가능성이 내포되어 있으며 이러한 가능성이 현실화 될 경우 당사의 사업성 및 재무상태에 불리한 영향을 끼칠 수 있습니다.당사의 종속기업은 외부감사인이 회계감사를 위해 회계에 관한 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표 및 동 부속명세서를 검토하였으며 필요하다고 인정되는 경우 대조, 실사, 입회, 조회 기타 적절한 감사 절차를 적용하여 적절히 감사를 실시하도록 하였으며, 외부감사 결과 적정의견을 받았습니다. 아울러 당사는 특수관계자와의 거래내역 등을 감사보고서에 기재하고 있으며 당사 종속기업의 기업정보를 검토한 결과 회사운영 자금의 사용 내역과 재무정보에 대해 신뢰할만한 자료가 존재하며 그 세부내역은 다음과 같습니다.

당사의 2023년말 및 2024년 3분기말 특수관계자와의 주요 거래 내역은 아래와 같습니다.

[당사 특수관계자와의 거래 내역]

(K-IFRS, 별도)
(단위: 백만원)

특수관계자 구분
회사명
2024년 3분기
2023년

매출 및 기타수익
매입 및 기타비용
매출 및 기타수익
매입 및 기타비용

종속기업
㈜카일룸디앤디
2,802
119
39,614
-

㈜카일룸도산
2,832
-
2,483
-

㈜상지그린에너지
35
-
26
-

소 계
5,669
119
42,123
-

관계기업
㈜성암홀딩스
67
-
581
-

소 계
67
-
581
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
23
374
12
491

소 계
23
374
12
491

합 계
5,759
494
42,716
491

출처 : 정기보고서

2024년 3분기 기준 ㈜카일룸디앤디 공사수입 28억원, ㈜카일룸도산 공사수입 9억원 및 용역매출 4억원을 제외하고 수익 및 비용은 자금거래로 인한 이자수익 및 이자비용으로 구성되어 있습니다. 당사는 ㈜카일룸디앤디가 시행하고 있는 상지카일룸 M의 시공사로 참여하여 2024년 3분기까지 지속적으로 공사수입이 발생하고 있습니다. 또한 당사는 ㈜카일룸도산이 시행하고 있는 상지카일룸 에스칼라의 시공사로 참여하고 있어 공사수입이 발생하고 있고, PM(Project Manage) 수수료로 용역매출이 발생하고 있습니다.
당사의 2023년말 및 2024년 3분기말 특수관계자와의 채권, 채무 내역은 아래와 같습니다.
(2024년 3분기말)

(단위 : 백만원)

구분
특수관계자명
채권

대여금
미수이자
선급비용
매출채권
미청구공사
기타채권
미수금

종속기업
㈜카일룸디앤디
-
-
-
-
-
-
-

㈜상지그린에너지
1,020
23
-
-
-
-
-

㈜카일룸도산
33,634
3,631
1,142
2,159
1,360
-
1,264

관계기업
㈜성암홀딩스
890
482
-
-
-
-
-

㈜에이스바이오메드
2,063
16
-
-
-
-
-

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
4,815
210
-
-
-
-
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
-
-
-
-
-
-
-

합 계
42,422
4,361
1,142
2,159
1,360
-
1,264

출처 : 정기보고서

(단위 : 백만원)

구분
특수관계자명
채무

초과청구공사
임대보증금
단기차입금
외상매입급
미지급비용
금융보증부채
기타채무

종속기업
㈜카일룸디앤디
-
-
9,200
249
119
-
-

㈜상지그린에너지
-
-
-
-
-
-
64

㈜카일룸도산
-
-
-
-
-
1,142
-

기타특수관계자
㈜어코스틱스스페이스
-
-
-
103
-
-
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
-
-
3,000
-
64
-
-

합 계
-
-
12,200
352
183
1,142
64

출처 : 정기보고서

(2023년말)

(단위 : 백만원)

구분
특수관계자명
채권

대여금
미수이자
선급비용
매출채권
미청구공사
미수금

종속기업
㈜카일룸디앤디
3,300
195
87
5,819
11,872
5,384

㈜상지그린에너지
898
18
157
-
-
-

㈜카일룸도산
31,384
2,147
-
532
1,491
1,264

관계기업
㈜성암홀딩스
890
415
-
-
-
492

㈜에이스바이오메드
2,063
16
-
-
-
-

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
4,815
210
-
-
-
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
-
-
-
-
-
0

합 계
43,350
3,002
244
6,350
13,364
7,141

출처 : 정기보고서

(단위 : 백만원)

구분
특수관계자명
채무

임대보증금
단기차입금
외상매입급
미지급비용
금융보증부채

종속기업
㈜카일룸디앤디
-
-
148
-
87

㈜상지그린에너지
-
-
-
-
157

최대주주
㈜중앙첨단소재
23
11,000
-
337
-

합 계
23
11,000
148
337
244

출처 : 정기보고서

당사의 2023년말 및 2024년 3분기말 특수관계자와의 자금거래 내역은 아래와 같습니다.

(당분기)

(단위 : 백만원)

구분
특수관계자명
계정명
기초
대여/차입
상환
대체 등
2024년 3분기말

종속기업
㈜카일룸디앤디
장기대여금
3,300
700
(4,000)
-
-

㈜카일룸디앤디
단기차입금
-
9,200
-
-
9,200

㈜상지그린에너지
단기대여금
898
1,020
(898)
-
1,020

㈜카일룸도산
단기대여금
31,384
2,250
-
-
33,634

관계기업
㈜성암홀딩스
단기대여금
890
-
-
-
890

㈜에이스바이오메드
단기대여금
2,063
-
-
-
2,063

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
단기대여금
4,815
-
-
-
4,815

최대주주
㈜중앙첨단소재
단기차입금
11,000
-
(8,000)
-
3,000

출처 : 정기보고서

(당기)

(단위 : 백만원)

특수관계자명
계정명
기초
대여/차입
상환
대체 등
2023년말

㈜카일룸디앤디
단기대여금
8,300
-
(8,000)
(300)
-

㈜카일룸디앤디
장기대여금
14,940
1,400
(13,340)
300
3,300

㈜상지그린에너지
단기대여금
-
2,898
(2,000)
-
898

㈜성암홀딩스
단기대여금
-
-
-
890
890

㈜성암홀딩스
장기대여금
890
-
-
(890)
-

㈜에이스바이오메드
단기대여금
2,063
-
-
-
2,063

㈜오버나인에이치엔
단기대여금
4,815
-
-
-
4,815

㈜중앙첨단소재
단기차입금
1,500
18,500
(9,000)
-
11,000

㈜카일룸도산
단기대여금
3,464
9,420
-
18,500
31,384

㈜카일룸도산
장기대여금
18,500
-
-
(18,500)
-

출처 : 정기보고서

상기와 같이 당사는 현재의 특수관계사간 거래 내역을 감사보고서에 기재하고 있으며 적법하게 처리하고 있습니다. 하지만 이러한 절차에도 불구하고 향후 당사와 특수관계자 간의 부적절한 거래가 나타나는 경우 특수관계자 거래와 관련한 상법 제542조의9(주요주주 등 이해관계자와의 거래) 및 상법시행령 35조(주요주주 등 이해관계자와의 거래) 위반에 따라 당사의 실적 및 주식가치에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 현명하게 판단하시어 투자에 유의하시기 바랍니다.

상법 제542조의9(주요주주 등 이해관계자와의 거래)① 상장회사는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 상대방으로 하거나 그를 위하여 신용공여(금전 등 경제적 가치가 있는 재산의 대여, 채무이행의 보증, 자금 지원적 성격의 증권 매입, 그 밖에 거래상의 신용위험이 따르는 직접적ㆍ간접적 거래로서 대통령령으로 정하는 거래를 말한다. 이하 이 조에서 같다)를 하여서는 아니 된다. <개정 2011. 4. 14.>1. 주요주주 및 그의 특수관계인2. 이사(제401조의2제1항 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 포함한다. 이하 이 조에서 같다) 및 집행임원3. 감사② 제1항에도 불구하고 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 신용공여를 할 수 있다.<개정 2011. 4. 14.>1. 복리후생을 위한 이사ㆍ집행임원 또는 감사에 대한 금전대여 등으로서 대통령령으로 정하는 신용공여2. 다른 법령에서 허용하는 신용공여3. 그 밖에 상장회사의 경영건전성을 해칠 우려가 없는 금전대여 등으로서 대통령령으로 정하는 신용공여③ 자산 규모 등을 고려하여 대통령령으로 정하는 상장회사는 최대주주, 그의 특수관계인 및 그 상장회사의 특수관계인으로서 대통령령으로 정하는 자를 상대방으로 하거나 그를 위하여 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 거래(제1항에 따라 금지되는 거래는 제외한다)를 하려는 경우에는 이사회의 승인을 받아야 한다.1. 단일 거래규모가 대통령령으로 정하는 규모 이상인 거래2. 해당 사업연도 중에 특정인과의 해당 거래를 포함한 거래총액이 대통령령으로 정하는 규모 이상이 되는 경우의 해당 거래④ 제3항의 경우 상장회사는 이사회의 승인 결의 후 처음으로 소집되는 정기주주총회에 해당 거래의 목적, 상대방, 그 밖에 대통령령으로 정하는 사항을 보고하여야 한다.⑤ 제3항에도 불구하고 상장회사가 경영하는 업종에 따른 일상적인 거래로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 거래는 이사회의 승인을 받지 아니하고 할 수 있으며, 제2호에 해당하는 거래에 대하여는 그 거래내용을 주주총회에 보고하지 아니할 수 있다.1. 약관에 따라 정형화된 거래로서 대통령령으로 정하는 거래2. 이사회에서 승인한 거래총액의 범위 안에서 이행하는 거래 [본조신설 2009. 1. 30.]

상법 시행령 제35조(주요주주 등 이해관계자와의 거래)
① 법 제542조의9제1항 각 호 외의 부분에서 “대통령령으로 정하는 거래”란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 거래를 말한다.1. 담보를 제공하는 거래2. 어음(「전자어음의 발행 및 유통에 관한 법률」에 따른 전자어음을 포함한다)을 배서(「어음법」 제15조제1항에 따른 담보적 효력이 없는 배서는 제외한다)하는 거래3. 출자의 이행을 약정하는 거래4. 법 제542조의9제1항 각 호의 자에 대한 신용공여의 제한(금전ㆍ증권 등 경제적 가치가 있는 재산의 대여, 채무이행의 보증, 자금 지원적 성격의 증권 매입, 제1호부터 제3호까지의 어느 하나에 해당하는 거래의 제한을 말한다)을 회피할 목적으로 하는 거래로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제38조제1항제4호 각 목의 어느 하나에 해당하는 거래5. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제38조제1항제5호에 따른 거래② 법 제542조의9제2항제1호에서 “대통령령으로 정하는 신용공여”란 학자금, 주택자금 또는 의료비 등 복리후생을 위하여 회사가 정하는 바에 따라 3억원의 범위에서 금전을 대여하는 행위를 말한다.③ 법 제542조의9제2항제3호에서 “대통령령으로 정하는 신용공여”란 회사의 경영상 목적을 달성하기 위하여 필요한 경우로서 다음 각 호의 자를 상대로 하거나 그를 위하여 적법한 절차에 따라 이행하는 신용공여를 말한다.1. 법인인 주요주주2. 법인인 주요주주의 특수관계인 중 회사(자회사를 포함한다)의 출자지분과 해당 법인인 주요주주의 출자지분을 합한 것이 개인인 주요주주의 출자지분과 그의 특수관계인(해당 회사 및 자회사는 제외한다)의 출자지분을 합한 것보다 큰 법인3. 개인인 주요주주의 특수관계인 중 회사(자회사를 포함한다)의 출자지분과 제1호 및 제2호에 따른 법인의 출자지분을 합한 것이 개인인 주요주주의 출자지분과 그의 특수관계인(해당 회사 및 자회사는 제외한다)의 출자지분을 합한 것보다 큰 법인④ 법 제542조의9제3항 각 호 외의 부분에서 “대통령령으로 정하는 상장회사”란 최근 사업연도 말 현재의 자산총액이 2조원 이상인 상장회사를 말한다.⑤ 법 제542조의9제3항 각 호 외의 부분에서 “대통령령으로 정하는 자”란 제34조제4항의 특수관계인을 말한다.⑥ 법 제542조의9제3항제1호에서 “대통령령으로 정하는 규모”란 자산총액 또는 매출총액을 기준으로 다음 각 호의 구분에 따른 규모를 말한다.1. 제4항의 회사가 「금융위원회의 설치 등에 관한 법률」 제38조에 따른 검사 대상 기관인 경우: 해당 회사의 최근 사업연도 말 현재의 자산총액의 100분의 12. 제4항의 회사가 「금융위원회의 설치 등에 관한 법률」 제38조에 따른 검사 대상 기관이 아닌 경우: 해당 회사의 최근 사업연도 말 현재의 자산총액 또는 매출총액의 100분의 1⑦ 법 제542조의9제3항제2호에서 “대통령령으로 정하는 규모”란 다음 각 호의 구분에 따른 규모를 말한다.1. 제4항의 회사가 「금융위원회의 설치 등에 관한 법률」 제38조에 따른 검사 대상 기관인 경우: 해당 회사의 최근 사업연도 말 현재의 자산총액의 100분의 52. 제4항의 회사가 「금융위원회의 설치 등에 관한 법률」 제38조에 따른 검사 대상 기관이 아닌 경우: 해당 회사의 최근 사업연도 말 현재의 자산총액 또는 매출총액의 100분의 5⑧ 법 제542조의9제4항에서 “대통령령으로 정하는 사항”이란 다음 각 호의 사항을 말한다.1. 거래의 내용, 날짜, 기간 및 조건2. 해당 사업연도 중 거래상대방과의 거래유형별 총거래금액 및 거래잔액⑨ 법 제542조의9제5항제1호에서 “대통령령으로 정하는 거래”란 「약관의 규제에 관한 법률」 제2조제1호의 약관에 따라 이루어지는 거래를 말한다.

마. 현금흐름 관련 위험
당사는 2023년을 제외한 최근 3개년 및 2024년 3분기 모두 연결기준 양(+)의 영업현금흐름을 나타내고 있습니다. 2021년 당기순손실 365억원을 기록하였음에도 불구하고 영업활동현금흐름 27억원이 유입되고, 투자활동현금흐름 254억원 유입 및 재무환동현금흐름 129억원 유출로 현금및현금성자산액이 150억원이 증가하였습니다. 2022년의 경우, 영업활동현금흐름 51억, 투자활동현금흐름 79억원, 재무활동현금흐름 71억원 유입됨에 따라 현금및현금성자산액이 266억이 증가하였습니다. 2023년의 경우, 투자활동현금흐름 323억원 유입에도 불구하고 영업활동현금흐름 131억 유출 및 재무활동현금흐름 228억원 유출로 인하여 현금및현금성자산액이 36억이 감소하였습니다.
당사의 자본조달비용이 상승하거나 자본조달자체가 어려워질 경우 당사는 유동성 위기, 과다한 이자비용 부담 등의 어려움에 직면할 가능성이 있으며, 당사가 영위하는 사업의 영업환경이 급격하게 개선되지 않는 이상 현금흐름이 단기간내에 개선되지 않을 가능성이 높습니다. 투자자분들께서는 현금흐름과 관련된 위험을 유의하여 주시기 바랍니다.

[요약 현금흐름]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

구 분
2024년 3분기
2023년 3분기
2023년
2022년
2021년

영업활동현금흐름
4,449
4,823
-13,100
5,151
2,738

투자활동현금흐름
-46,194
6,495
32,304
7,887
25,392

재무활동현금흐름
3,297
-3,678
-22,840
7,063
-12,946

현금및현금성자산의순증가(감소)
-38,448
7,641
-3,636
20,101
15,183

기초현금및현금성자산
42,983
46,618
46,618
26,568
11,384

기말현금및현금성자산
4,535
54,259
42,983
46,618
26,568

출처 : 정기보고서

당사는 2023년을 제외한 최근 3개년 및 2024년 3분기 모두 연결기준 양(+)의 영업현금흐름을 나타내고 있습니다. 2021년 당기순손실 365억원을 기록하였음에도 불구하고 영업활동현금흐름 27억원이 유입되고, 투자활동현금흐름 254억원 유입 및 재무환동현금흐름 129억원 유출로 현금및현금성자산액이 150억원이 증가하였습니다. 2022년의 경우, 영업활동현금흐름 51억, 투자활동현금흐름 79억원, 재무활동현금흐름 71억원 유입됨에 따라 현금및현금성자산액이 266억이 증가하였습니다. 2023년의 경우, 투자활동현금흐름 323억원 유입에도 불구하고 영업활동현금흐름 131억 유출 및 재무활동현금흐름 228억원 유출로 인하여 현금및현금성자산액이 36억이 감소하였습니다.연도별 영업활동현금흐름, 투자활동현금흐름 및 재무활동현금흐름의 상세현황은 아래와 같습니다.

[영업활동현금흐름 상세현황]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

구 분
2024년 3분기
2023년 3분기
2023년
2022년
2021년

영업활동현금흐름
4,449
4,823
-13,100
5,151
2,738

당기순이익(손실)
-16,669
23,732
37,165
-8,080
-36,485

현금유출입이 없는 수익ㆍ비용의 조정
7,775
7,771
2,081
15,048
26,314

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동
20,830
-26,142
-42,243
3,330
17,723

이자수취
4,601
4,897
6,283
303
804

이자지급(영업)
-8,039
-5,561
-10,009
-5,777
-5,193

배당금수취(영업)
13
16
16
30
27

법인세환급(납부)
-4,063
109
-6,392
298
-453

출처 : 정기보고서

2021년 당기순손실 365억원을 기록하였지만 당기손익공정가치금융자산평가손실 161억원, 파생상품평가손실 95억원 등 현금유출이 없는 비용이 발생하였고, 분양선수금 120억원 증가로 인하여 영업활동현금흐름은 27억원 유입을 보였습니다. 2022년의 경우 당기순손실 81억원이 발생하였고, 기타의대손상각비 115억원 등 현금 유출입이 없는 비용이 발생하여 이에 따라 영업활동현금흐름 52억원 유입을 보였습니다. 2023년의 경우 371억원의 당기순이익을 발생하였음에도 매출채권및기타채권 669억원 증가로 인하여 영업활동현금흐름은 131억원 유출을 기록하였습니다. 2024년 3분기는 당기순손실 167억원을 기록하였지만 카일룸 M의 분양 잔금 지급으로 인해 매출채권 및 기타채권이 255억원 감소하면서 영업활동현금흐름 44억원 유입을 기록하였습니다.

[투자활동현금흐름 상세현황]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

구 분
2024년 3분기
2023년 3분기
2023년
2022년
2021년

투자활동현금흐름
-46,194
6,495
32,304
7,887
25,392

장기금융상품의 처분
-
-
-
-
151

단기금융상품의 감소
626
260
250
7,387
9,139

유형자산의 처분
1
3
80
2
87

무형자산의 처분
21
-
-
-
-

단기대여금의 감소
812
-
2,500
161
29,754

당기손익인식금융자산의 처분
-
-
5,385
9,265
16,578

기타보증금의 감소
224
15
12
82
416

임차보증금의 감소
610
-
155
-
-

종속기업에 대한 투자자산의 처분
-
-
-
10
-

투자부동산의 처분
-
-
24,559
-
-

매각예정자산의 처분
-
4,899
4,496
-
17,556

장기금융상품의 취득
-
-90
-90
-
-67

임차보증금의 증가
-503
-114
-333
-
-85

기타보증금의 증가
-182
-
-1
-316
-534

유형자산의 취득
-380
-12
-14
-71
-251

무형자산의 취득
-3
-1
-1
-25
-16

투자부동산의 취득
-1,745
-2,949
-2,949
-224
-16,571

공동기업투자주식의 취득
-1,000
-
-
-
-

당기손익인식금융자산의 취득
-2,628
-
-1,820
-3,969
-14,994

장기대여금및수취채권의 취득
-3,180
-
-3,500
-
-3,000

단기대여금및수취채권의 취득
-38,366
-
-
-
-8,240

단기금융상품의 취득
-1
-
-10
-
-925

사업결합으로 인한 순투자
-
-
-
-8,220
-

기타투자활동으로 인한 현금흐름

-500
-
3,585
4,194
3,608

출처 : 정기보고서

2021년 투자활동현금흐름은 254억원 유입을 보였으며,
(주)성암홀딩스 매각으로 인한 매각예정자산의 처분으로 인한 현금유입 176억원과 대여금 회수 47억원이 주요 원인으로 작용하였습니다. 2022년의 경우 투자활동현금흐름은 79억원 유입을 보였고, 이는
당기손익인식금융자산의 처분 93억원 현금유입에 기인한 것입니다. 2023년은 투자활동현금흐름이 323억원 유입되었고
이는 카일룸디앰디가 보유한 투자부동산(용산 해링턴 34층) 매각으로 인한 246억 유입이 주요 원인으로 작용하였습니다. 2024년 3분기 투자활동현금흐름은 462억원 유출이 있었고, 주요한 현금유출 원인으로는 카일룸도산이 더카일룸에스칼라 공동시행자인 두산미래산업에 298억원(단기대여금및 수취채권 취득 384억원의 일부)을 대여한 것에 기인합니다.

[재무활동현금흐름 상세현황]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

구 분
2024년 3분기
2023년 3분기
2023년
2022년
2021년

재무활동현금흐름
3,297
-3,678
-22,840
7,063
-12,946

유상증자
6,961
5,578
5,578
394
16,000

단기차입금의 증가
71,878
67,200
76,300
30,615
37,988

장기차입금의 증가
17,320
3,100
-
-
-

임대보증금의 증가
210
21
272
187
987

전환사채의 발행
-
-
-
26,000
-

자기사채의 재발행
-
-
-
5,868
4,200

단기차입금의 상환
-92,348
-68,215
-76,015
-47,268
-47,159

전환사채의 감소
-
-13,975
-27,223
-7,649
-23,387

리스부채의 감소
-385
-407
-550
-613
-442

임대보증금의 감소
-329
-206
-852
-106
-1,385

자기주식의 취득
-11
-
-
-
-

기타현금흐름
-
3,226
350
366
253

출처 : 정기보고서

2021년 49회 유상증자로 인하여 160억원이 유입되었으나, 차입금의 순감소 91억원 및 전환사채 상환 234억원으로 인하여 전체적으로 129억원의 재무활동현금흐름 유출이 발생하였습니다. 2022년 또한 51회 유상증자 4억원, 19회 전환사채 100억원, 20회 전환사채 120억원, 21회 전환사채 40억원으로 총 264억원의 현금유입이 있었으나, 단기차입금의 순감소 117억원 및 전환사채 76억원 감소로 인하여 70억원의 재무활동현금 유출이 발생하였습니다. 2023년 52회 유상증자 56억원에도 불구하고 주가감소로 인하여 2022년 발행한 전환사채의 대부분이 상환되면서 272억원의 현금유출이 발생하여 228억원의 재무활동현금유출이 발생하였습니다. 2024년 3분기는 53회 유상증자 70억원 현금을 확보하였고, 차입금을 상환하고 전체적으로 33억원의 재무활동현금흐름 유입을 기록하였습니다. 당사의 자본조달비용이 상승하거나 자본조달자체가 어려워질 경우 당사는 유동성 위기, 과다한 이자비용 부담 등의 어려움에 직면할 가능성이 있으며, 당사가 영위하는 사업의 영업환경이 급격하게 개선되지 않는 이상 현금흐름이 단기간내에 개선되지 않을 가능성이 높습니다. 투자자분들께서는 현금흐름과 관련된 위험을 유의하여 주시기 바랍니다.

바. 잦은 자금조달에 따른 위험
당사는 유상증자 및 전환사채, 신주인수권부사채 발행 등을 통한 증권시장에서의 자금 조달이 빈번하게 이루어지고 있습니다.
당사는 최근 3년간 2021년 07월 유상증자(제3자배정, 160억원), 2022년 05월 전환사채(제19회 전환사채 100억원) 발행, 2022년 09월 전환사채(제20회 전환사채 120억원) 발행, 2022년 09월 전환사채(제21회 전환사채 40억원) 발행, 2022년 09월 유상증자(소액공모 4억원), 2023년 05월 유상증자(제3자배정, 56억원) 및 2024년 03월 유상증자(제3자배정, 70억원)로 지속적으로 자금을 조달하고 있습니다.

증권시장에서의 자금 조달이 빈번하다는 것은 당사의 영업활동을 통해 창출되는 현금흐름이 회사의 투자활동이나, 재무적 융통성 확보에 필요한 수준에 미치지 못함을 의미합니다. 따라서
향후 당사의 실적 개선이 이루어지지 않을 경우, 당사는 증권시장에서의 자금조달이 지속될 가능성이 존재하고, 자금조달을 용이하게 하기 위해 당사에 불리한 발행조건이 산정될 수 있으며, 이는 기존 주주들의 지분 희석화 및 투자원금 손실로 이어질 수 있습니다. 투자자 여러분들께서는 이 점을 반드시 유의하여 주시기 바랍니다.

당사는 유상증자 및 전환사채, 신주인수권부사채 발행 등을 통한 증권시장에서의 자금 조달이 빈번하게 이루어지고 있습니다.
당사는 최근 3년간 2021년 07월 유상증자(제3자배정, 160억원), 2022년 05월 전환사채(제19회 전환사채 100억원) 발행, 2022년 09월 전환사채(제20회 전환사채 120억원) 발행, 2022년 09월 전환사채(제21회 전환사채 40억원) 발행, 2022년 09월 유상증자(소액공모 4억원), 2023년 05월 유상증자(제3자배정, 56억원) 및 2024년 03월 유상증자(제3자배정, 70억원)로 지속적으로 자금을 조달하고 있습니다. 당사가 최근 3년간 조달한 자금 현황 및 사용내역은 아래와 같습니다.

[최근 3년간 조달한 자금 현황 및 사용내역]

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

구 분
회차
납입일
주요사항보고서의 자금사용 계획
실제 자금사용내역
차이발생 사유 등

사용용도
조달금액
내용
금액

유상증자
49회
2021.07.15
운영자금
16,000
채무상환자금(전환사채 만기전 취득)부동산 개발사업 관련 운영자금, 기타 운영자금
16,000
주1)

전환사채
19회
2022.05.02
부동산 개발사업 관련 특수목적 법인(PFV)지분(주식)취득재원, 운영자금
10,000
부동산 개발사업 관련 특수목적 법인(PFV) 지분(주식) 취득재원, 운영자금
10,000
-

전환사채
20회
2022.09.23
당사의 종속회사인 ㈜카일룸디앤디에 대한금전 대여(120억원)
12,000
당사의 종속회사인 ㈜카일룸디앤디에 대한 금전 대여(120억원)
12,000
-

전환사채
21회
2022.09.23
건설공사 공사비 및 일반관리비 등
4,000
제20회 및 제21회 전환사채 발행 관련 제반 비용 및 기타 운영자금
4,000
주2)

유상증자
51회
2022.09.30
운영자금
394
운영자금
394
-

유상증자
52회
2023.05.23
운영자금(610백만원)채무상환자금 (5,000백만원)
5,610
운영자금(610백만원)채무상환자금 (5,000백만원)
5,610
-

유상증자
53회
2024.03.20
채무상환자금
7,000

채무상환자금
기타 운영자금

7,000
주3)

출처 : 당사 제시주1) 사용자금 153억원은 제14회 전환사채 50억원, 제13회 전환사채 50억원 및 제11회 전환사채 7억원의 만기전 취득자금, 부동산 개발사업 관련 운영자금 46억원, 기타 운영자금 7억원입니다.주2) 사용자금 40억원은 제20회 및 제21회 전환사채 발행 관련 제반 비용 6.5억원, 기타 운영자금 33.5억원입니다.주3) 채무상환자금으로 52.3억원, 기타 운영자금으로 11.6억원을 사용하고 공시서류 작성기준일 현재 606백만원이 미사용자금으로 남아 있습니다.

이처럼 증권시장에서의 자금 조달이 빈번하다는 것은 당사의 영업활동을 통해 창출되는 현금흐름이 회사의 투자활동이나, 재무적 융통성 확보에 필요한 수준에 미치지 못함을 의미합니다. 따라서 향후 당사의 실적 개선이 이루어지지 않을 경우, 당사는 증권시장에서의 자금조달이 지속될 가능성이 존재하고, 자금조달을 용이하게 하기 위해 당사에 불리한 발행조건이 산정될 수 있으며, 이는 기존 주주들의 지분 희석화 및 투자원금 손실로 이어질 수 있습니다. 투자자 여러분들께서는 이 점을 반드시 유의하여 주시기 바랍니다.

사.
자금조달의 잦은 변경 이력, 자금조달 실패 가능성에 따른 위험

당사는 자금조달 과정에서 수차례 납입일이 연기되거나 대상자가 변동된 사례가 있습니다. 그러나
당사의 최근 자금조달 과정은 순탄치 않았기 때문에 다시 증권시장에서의 자금조달 시도를 하게 되더라도, 현실적으로 자금 조달이 용이하지 않을 수 있습니다.
또한 증권 발행조건이 매우 악화될 가능성도 존재하며, 이는 당사 주주들의 지분 희석을 크게 높일 수 있고, 만일 조달에 성공하여 단기적 유동성을 확보하게 되더라도 다시 장기적으로는 재무 개선이 어려운 상황이 될 수 있습니다. 특히 부채 성격의 신규 조달을 통해 채무 상환에 사용하게 될 경우 회사의 재무비율의 근본적인 개선은 되지 않습니다. 당사는 다양한 부동산 개발사업에 참여하기 위해 적극적인 영업활동을 개진할 예정이지만 부동산 불황 및 원자재 가격 상승 등으로 당사의 개선은 어려울 수 있습니다.
이처럼 당사는 최근 자금조달에 어려움을 겪고 있고, 이는 당사의 사업 축소 및 수익성 저하로 이어질 수 있다는 점을 투자자 여러분들께서는 반드시 유의하여 주시기 바랍니다.

당사는 최근 3년간 2021년 07월 유상증자(제3자배정, 160억원), 2022년 05월 전환사채(제19회 전환사채 100억원) 발행, 2022년 09월 전환사채(제20회 전환사채 120억원) 발행, 2022년 09월 전환사채(제21회 전환사채 40억원) 발행, 2022년 09월 유상증자(소액공모 4억원), 2023년 05월 유상증자(제3자배정, 56억원) 및 2024년 03월 유상증자(제3자배정, 70억원)로 지속적으로 자금을 조달하고 있습니다. 당사는 자금조달 과정에서 수차례 납입일이 연기되거나 대상자가 변동된 사례가 있습니다. 구체적인 내용는 다음과 같습니다.

[제19회차 전환사채 변경 내역]

이사회결의일
금액
납입일
대상자
조달목적
비고

2022-01-28
100억원
2022-03-31
(주)바이포레스트
운영자금
-

2022-01-28
100억원
2022-04-27
(주)바이포레스트
운영자금
납입일 연기

2022-01-28
100억원
2022-04-28
씨에도어투자조합
운영자금 10억원타법인 증권 취득자금 90억원
납입일 연기, 대상자 변경

2022-01-28
100억원
2022-05-02
씨에도어투자조합
운영자금 10억원타법인 증권 취득자금 90억원
납입일 연기

2022-01-28
100억원
2022-05-02
씨에도어투자조합
운영자금 10억원타법인 증권 취득자금 90억원
발행후 조기상환으로 인한담보 해소 내용 공시

출처 : 전자공시시스템

[제51회차 유상증자 변경 내역]

이사회결의일
금액
납입일
대상자
조달목적
비고

2022-09-30
10억원
2022-09-30
공모
운영자금
-

2022-09-30
3.9억원
2022-09-30
공모
운영자금
공모결과에 따른 발행금액 변경

출처 : 전자공시시스템

[제52회차 유상증자 변경 내역]

이사회결의일
금액
납입일
대상자
조달목적
비고

2022-10-06
70억원
2022-11-25
(주)클라우스홀딩스
운영자금
-

2022-10-06
70억원
2022-12-22
(주)클라우스홀딩스
운영자금
납입일 연기

2022-10-06
70억원
2023-01-31
(주)클라우스홀딩스
운영자금
납입일 연기

2022-10-06
70억원
2023-03-20
(주)중앙디앤엠디문파운데이션
운영자금
대상자 변경 및 납입일 연기

2022-10-06
70억원
2023-04-20
(주)중앙디앤엠디문파운데이션
운영자금
납입일 연기

2022-10-06
70억원
2023-04-27
(주)중앙디앤엠디문파운데이션
채무상환자금
납입일 연기, 조달목적 변경

2022-10-06
70억원
2023-05-24
(주)중앙디앤엠디문파운데이션
운영자금 20억채무상환자금 50억
납입일 연기, 조달목적 변경

2022-10-06
56억원
2023-05-23
김영신(주)협진
운영자금 6억채무상환자금 50억
발행가액, 대상자 및납입일 변경

출처 : 전자공시시스템

[제53회차 유상증자 변경 내역]

이사회결의일
금액
납입일
대상자
조달목적
비고

2023-07-20
120억원
2023-09-25
(주)에클레시아홀딩스(주)엑시옴파트너스
채무상환자금
-

2023-07-20
120억원
2023-11-24
(주)에클레시아홀딩스(주)엑시옴파트너스
채무상환자금
납입일 연기

2023-07-20
120억원
2024-01-24
(주)에클레시아홀딩스(주)엑시옴파트너스
채무상환자금
납입일 연기

2023-07-20
120억원
2024-03-20
(주)에클레시아홀딩스(주)엑시옴파트너스
채무상환자금
납입일 연기

2023-07-20
70억원
2024-03-20
(주)중앙첨단소재(주)협진
채무상환자금
발행가액 및 대상자 변경

출처 : 전자공시시스템

금번 유상증자의 실제 발행금액은 향후 청약 결과 등에 따라 감소할 위험이 존재하고, 유관기관과의 협의 과정에서 발행 일정이 연기될 수 있고, 예상치 못한 변수가 발생하여 유상증자 발행이 취소될 수도 있습니다. 본 유상증자를 통한 자금조달이 계획대로 이루어지지 않을 경우, 계획 중인 시설자금, 운영자금 및 채무상환자금 등의 조달이 적시에 이루어지지 않아 당사에 심각한 유동성 위기가 생길 수 있습니다. 이 경우, 대응 방안으로는 현재 진행중인 자산 매각, 영업활동을 통한 현금흐름 창출 뿐 아니라 그 외 다시 사모 전환사채의 발행, 제3자배정 유상증자 등 증권시장에서의 자금 조달에 다시 의존해야 할 수 있습니다.그러나 당사의 최근 자금조달 과정은 상기 내용과 같이 순탄치 않았기 때문에 다시 증권시장에서의 자금조달 시도를 하게 되더라도, 현실적으로 자금 조달이 용이하지 않을 수 있습니다. 또한 증권 발행조건이 매우 악화될 가능성도 존재하며, 이는 당사 주주들의 지분 희석을 크게 높일 수 있고, 만일 조달에 성공하여 단기적 유동성을 확보하게 되더라도 다시 장기적으로는 재무 개선이 어려운 상황이 될 수 있습니다. 특히 부채 성격의 신규 조달을 통해 채무 상환에 사용하게 될 경우 회사의 재무비율의 근본적인 개선은 되지 않습니다. 당사는 다양한 부동산 개발사업에 참여하기 위해 적극적인 영업활동을 개진할 예정이지만 부동산 불황 및 원자재 가격 상승 등으로 당사의 개선은 어려울 수 있습니다. 이처럼 당사는 최근 자금조달에 어려움을 겪고 있고, 이는 당사의 사업 축소 및 수익성 저하로 이어질 수 있다는 점을 투자자 여러분들께서는 반드시 유의하여 주시기 바랍니다.

아. 우발부채 관련위험당사는 2024년 3분기말에 PF와 관련한 총 120,000백만원의 신용보강을 제공하고 있으며,
전액 당사 단독 사업에 대한 금액입니다.
이
중 특수관계자에 제공하는 신용보강은 총 68,000백만원이며, 모두 기타사업과 관련되어 있습니다
.
이외에 당사는 2024년 3분기말에 아래와 같이 보증보험회사 등에 보험을 가입하거나 보증서를 발급하는 방식 등으로 현재 발주처 등에 대하여 1,277백만원의 계약이행보증 및 하자보증 등 지급보증을 제공하고 있습니다. 현재
당사가 예상하지 못하는 사건이 발생할 경우 당사의 우발채무가 현실화 되어 회사의 재무부담이 악화될 가능성이 있으며, 사업기간이 남은 PF 현장에 대하여 향후 해당 사업들의 영업상황이 악화되어 시행사의 원리금 상환이 불가하게 될 경우 PF 관련 대출 및 지급보증으로 인해 금융기관과 맺은 보증계약에 의하여 해당 시행사의 채무와 사업장을 인수하게 될 수 있으며, 이럴 경우에 추가적인 대규모 자금소요가 발생되므로 당사의 안정성이 저하될 우려가 있습니다. 또한 향후 개별 현장의 분양성과가 저조할 경우 이에 따른 상기의 우발채무의 실현으로 인해 당사의 재무안정성이 악화될 가능성이 있습니다. 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

1) PF우발부채

프로젝트파이낸스(Project Finance)란 특정 프로젝트사업의 완료 또는 진행 중 창출될 기대수입 등 현금흐름을 바탕으로 자금을 대여해 주는 방식으로서, 일반적인 기업의 운전자금 대출과 달리 금융기관이 특정 프로젝트의 사업성, 미래현금흐름과 프로젝트 자체의 자산가치 등을 기초로 하여 대출채권을 상환받기로 약정하고 프로젝트사업 시행에 소요되는 자금을 제공해주는 금융기법입니다. 즉, 프로젝트파이낸스의 상환재원은 미래현금흐름과 프로젝트사업 자체 자산이며, 시행사 및 이해관계자간의 계약관계 등을 융자의 담보로 하고 사업 시행사와 금융기관이 제한된 범위 내에서 대출금의 상환책임과 의무를 부담하고 있습니다.주로 대규모 주택건설사업, 상업지구조성사업, 사회간접자본(SOC) 건설사업 등 상대적으로 투자의 규모가 크고 투자자본의 회수기간이 긴 대형프로젝트사업에 적합하고, 해당 프로젝트의 사업성과 미래현금흐름만 정확히 예측할 수 있다면 미래현금흐름을 담보로 프로젝트의 재원조달이 가능하여 자금 조달능력이 부족한 기업도 사업에 참여할 수 있기 때문에 더욱 효율적인 자금조달수단이라고 할 수 있습니다. 다만, 대부분 국내 PF 대출은 프로젝트 자체의 현금흐름에 기초하기 보다는 시공사의 신용에 기초한 지급보증에 기초하고 있어, 중소형 시행사의 부실이 우발채무로 전이될 위험성이 있습니다.때문에 부동산 경기가 급변하여 건축/주택 시장이 침체될 경우, PF 대출 부실로 이어질수 있습니다. PF 대출 부실은 각 프로젝트별 분양실적과 입주율에 따라 연대보증이 현실화될 경우 발생하는 것으로 이는 시행사 뿐만 아니라 시공사, PF 대출 주관 금융기관 까지 자금 경색의 상황에 놓이게 합니다. 따라서, 투자자께서는 당사를 포함한 건설사의 PF 대출 지급보증 상황에 대한 모니터링이 필요하며, 연대보증 현실화에 따른 대위변제 가능성에 대해서도 예의주시할 필요가 있습니다.

① 부동산 PF 종합요약표 (책임준공, 중도금대출, SOC 미포함)당사는 2024년 3분기말에 PF와 관련한 총 120,000백만원의 신용보강을 제공하고 있으며,
전액 당사 단독 사업에 대한 금액입니다.

이
중 특수관계자에 제공하는 신용보강은 총 68,000백만원이며, 모두 기타사업과 관련되어 있습니다.

기타사업과 관련한 PF 우발부채 내역은 아래와 같습니다.

[PF 우발부채 내역]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

구분
종류
보증한도
보증금액
대출잔액

만기구분
전기

당분기말
3개월이내
3개월초과6개월이내
6개월초과12개월이내
1년초과2년이내
2년초과3년이내
3년초과

기타사업
브릿지론
68,000
-
68,000
-
68,000
-
-
-
-
65,000

본PF
120,000
-
102,247
70,950
-
-
31,297
-
-
151,500

ABL
-
-
-
-
-
-
-
-
-
14,690

합 계
188,000
-
170,247
70,950
68,000
-
31,297
-
-
231,190

출처 : 정기보고서

② 부동산PF(대출)보증 세부내역 (중도금대출, SOC 관련 사항은 미포함)2024년
3분기말 현재 4건의 기타사업 관련 PF(대출) 보증 내역은 아래와 같습니다.PF 보증관련 일부 약정에는 연대보증, 책임준공 미이행에 따른 중첩적 병존적 채무인수 등이 발생하는 경우 2024년 3분기말 한도액은 188,000백만원의 약정을 체결하였습니다.

[
기타사업 관련 PF(대출) 보증 내역]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

사업지역
사업장구분
PF종류
신용보강종류
보증한도(전체)
부담률(%)
보증금액
채무자
특수관계자여부
채권기관종류
대출잔액
대출기간
만기일
유형
책임준공약정금액

서울강남구
공동주택
본PF
채무인수
65,000
100
-

하이엔드역삼제일차
㈜

해당없음
금융회사 외
53,950
21.11.02~24.11.02
24.11.02
PF Loan
65,000

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
원채무자가 채권자에게 부담하는 미상환 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출 원리금에 대하여, 시공사로서 책임준공 미이행 시 조건부 중첩적, 병존적 채무인수

부산해운대구
공동주택
본PF
채무인수
-
100
-

퀀텀디브이
㈜

해당없음
증권사 외
17,000
22.05.19~24.08.19
24.08.19
PF Loan
-

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
원채무자가 채권자에게 부담하는 미상환 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출 원리금에 대하여, 시공사로서 책임준공 미이행 시 조건부 중첩적,병존적 채무인수

서울용산구
공동주택
본PF
채무인수
55,000
100
-

유에스케이얼라이언스
㈜

해당없음
금융회사 외
31,297
23.12.28~26.03.11
26.03.11
PF Loan
55,000

조기상환조항
중도상환수수료 지급조건, 해당 사업 건물의 분양수입 회수율과 임대차호실의 계약 체결 조건에 따른 조기상환 조건

기타 신용보강
원채무자가 채권자에게 부담하는 미상환 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출 원리금에 대하여, 시공사로서 책임준공 미이행 시 조건부 중첩적, 병존적 채무인수

서울강남구
업무시설
브릿지론
연대보증
68,000
100%
-

㈜카일룸도산

종속기업
금융회사 외
68,000
24.09.30~25.03.30
25.03.30
-
-

조기상환조항
주1)

기타 신용보강
본 PF 실행 이전으로 해당 사항 없음

단독사업 계

188,000
100%
-

170,247

120,000

주1) 이 약정상 다음 각 호의 사유는 채무불이행 사유를 구성한다.(1) 차주가 제4조 제1항 내지 제2항이 정한 바에 따라 대출약정금을 인출하지 아니한 때(단, 차주, 대주가 합의하여 위 기일을 연기하는 경우에는 그러하지 아니함)(2) 차주가 대출원리금 상환채무를 포함하여 금융계약에 따라 대주에게 지급하여야 할 금액(원금, 이자, 각종 수수료, 비용, 제7조 제2항 (3)에 정한 바에 따른 추가 자기자본을 포함함)를 해당 지급기일에 지급하지 아니한 때(3) 차주가 제4조 제5항 인출후행조건에서 정한 의무를 적기에 이행하지 아니한 때(4) 차주, 연대보증인 또는 물상보증인(이하 본 조에서 “차주등”)이 금융계약에서 한 진술 및 보장사항(제9조의 내용을 포함함)이, 동 확인시점에서 중요한 점에 있어서 사실과 다르거나 허위인 것으로 판명되고, i) 차주등이 대주로부터 그러한 사실을 서면 통지 받은 날 또는 ii) 차주등이 그러한 사실을 인지한 날 중 먼저 도래하는 날로부터 30일 이내에 치유되지 아니한 때(5) 차주등이 이 약정서를 포함하여 기타 금융계약상의 의무(제8조 및 제10조의 적극적, 소극적 준수사항을 포함하되, 이에 제한되지 아니함)를 위반하거나 적기에 이행하지 아니한 때(6) 차주등에 대하여 부도사유가 발생한 때(7) 차주등의 영업과 관련된 인허가 중 피담보채무에 중대한 부정적 영향을 미칠 정도로 인허가가 지연, 폐지, 취소 또는 변경되거나, 필요한 인허가를 득하는 것이 불가능 한 상태에 이른 경우(8) 이 약정을 포함한 어느 금융계약이 무효, 취소, 해제, 해지 기타 그 효력을 상실하거나 그 조건에 따라서 이행할 수 없게 되고, 그로 인하여 대주의 담보취득이나 권리행사에 불리한 영향이 있다고 대주가 판단하는 경우(9) 차주등이 이 약정 또는 어느 금융계약에 따라 대주에게 제시하거나 제출한 문서의 전부 또는 중요한 일부가 허위일 때(10) 금융계약상 정해진 바에 따른 경우를 제외하고, 차주등이 자신이 당사자인 대여약정 또는 어느 금융계약을 해지하거나 그 효력이나 그에 따른 의무를 부인하는 경우 또는 그 내용(대주의 담보취득을 포함하나 이에 제한되지 아니함)의 일부 또는 전부에 대한 적법성, 유효성 또는 집행가능성에 대한 분쟁이 발생하고 그로 인하여 중대한 부정적 영향이 발생한 경우(11) 대한민국의 관련법령 개정 등으로 인해 차주등이 대여약정 또는 금융계약에 따른 채무를 부담하거나 이행하는 것이 위법하게 된 때(12) 제8조에 따라 대주에 담보로 제공된 담보물을 포함하여, 차주의 재산 중 중요한 일부 또는 전부에 대하여 대출원리금 상환에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있는 (i) 가압류, 압류명령 또는 체납처분 압류통지가 발송된 때 또는발송되거나 (ii) 기타의 방법에 의한 강제집행개시의 신청이 있거나 (iii) 체납처분의 착수가 있어서있고, 30일 이내에 이를(i) 내지 (iii)을 실효(단, 대주가 인정하는 실효에 필요한 모든 법적 절차를 이행한 경우 실효된 것으로 봄) 시키지 못하여 대출금 상환에 중대한 영향을 미친다고 대주가 합리적으로 판단하는 때(13) 차주에게 여신거래기본약관에서 정하는 기한이익의 상실 사유 중 어느 하나라도 발생한 때; 다만, 본 항 다른 호에서 규정하고 있는 사유와 동일한 사유에 관한 기한이익의 상실 사유에 관하여는 본 항 다른 호의 규정이 여신거래기본약관 규정에 우선하여 적용된다.(14) 제1호 내지 제13호에 준하는 사유 및 기타 차주의 영업, 자산상태에 중대한 부정적인 변화가 있어 차주가 대출원리금 상환채무를 이행하지 못할 것으로 대주가 합리적으로 판단하는 경우

출처 : 정기보고서

③ 부동산PF 책임준공 약정당사는 2024년 3분기 말 현재 기타사업과 관련하여, 아래와 같이 책임준공 미이행시 조건부 채무인수 약정을 제공하고 있습니다.

[
책임준공 미이행시 조건부 채무인수 약정 내역]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 개, 백만원)

구분
공사건수
도급금액
약정금액
대출잔액

기타사업
3
59,037
120,000
102,247

출처 : 정기보고서

(2) 비PF 우발부채당사는 2024년 3분기말에 아래와 같이 보증보험회사 등에 보험을 가입하거나 보증서를 발급하는 방식 등으로 현재 발주처 등에 대하여 1,277백만원의 계약이행보증 및 하자보증 등 지급보증을 제공하고 있습니다.

① 종합요약표

[
지급보증 내역]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

구분
피보증처명
보증종류
보증한도
보증금액
보증처
특수관계자여부
기타

제공한지급보증 주1)

㈜투윈스컴 외

연대입보 외
1,277
950
제2금융권 외
해당없음
입보채무 외

제공받은지급보증 주2)
-
계약보증 외
194,988
-
정보통신공제조합 외
해당없음
강동구청 외

합 계
-
-
196,265
950
-
-
-

출처 : 정기보고서
주1) 계약이행보증, 운영자금 지급보증, 주택분양보증 등 연결회사가 타인의 금융거래 등을 위하여 제공한 지급보증주2) 계약이행보증, 하자보수보증 등 연결회사가 계약 등을 위해 보증처로부터 제공받은 지급보증

② 제공한 지급보증

[
제공한 지급보증 내역]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

피보증처
보증종류
보증한도
보증금액
보증처
특수관계자여부

비고

(설명)

수분양자 주1)
연대입보
-
-
제2금융권
해당없음
카일룸M중도금대출

㈜투윈스컴

연대입보
327
-
정보통신공제조합
해당없음
입보채무

㈜대풍산업 주2)
지급보증
950
950
신탁사
해당없음
사업비충당지급보증

합 계

1,277
950

출처 : 정기보고서
주1) 당사의 '서울 강남구 논현동 242-31번지 외 1필지 카일룸M오피스텔' 수분양자의 중도금 대출을 2024년 3분기말 당사가 상환하여 본건 채무인수 의무는 면탈되었고 원채무자들 중 직접 상환치 못해 당사가 대위변제한 금액은 대상 원채무자에게 구상권을 청구할 예정입니다.주2) 본 건은 2024년 7월 4일 보증의무가 해소되었습니다.

③ 제공받은 지급보증

[
제공받은 지급보증 내역]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

보증처
보증종류
보증한도
보증금액
특수관계자여부
비고(설명)

정보통신공제조합
계약보증 외
19,146
711
해당없음
강동구청 외

건설공제조합
하자보수 외
173,454
3,201
해당없음
서울영등포구 외

전기공사공제조합
하자보수
72
-
해당없음
-

서울보증보험
이행보증 공탁보증
2,136
2,136
해당없음
서울 강남구 외

대한주택보증
하자보수
180
180
해당없음
가평군

합 계

194,988
6,228

출처 : 정기보고서

④ 2024년 3분기말 현재 금융기관 등과 체결한 약정의 내역은 다음과 같습니다.

[
금융기관 등과 체결한 약정 내역]

(K-IFRS, 연결)
(단위: 백만원)

금융기관
구분
한도금액
실행금액

건설공제조합
신용융자
3,008
1,200

동호신협
담보대출
1,400
1,400

㈜HELIX EXPERIENCE
담보대출
1,800
1,800

남해수협 외
담보대출
21,420
21,420

합계
27,628
25,820

출처 : 정기보고서

현재 당사가 예상하지 못하는 사건이 발생할 경우 당사의 우발채무가 현실화 되어 회사의 재무부담이 악화될 가능성이 있으며, 사업기간이 남은 PF 현장에 대하여 향후 해당 사업들의 영업상황이 악화되어 시행사의 원리금 상환이 불가하게 될 경우 PF 관련 대출 및 지급보증으로 인해 금융기관과 맺은 보증계약에 의하여 해당 시행사의 채무와 사업장을 인수하게 될 수 있으며, 이럴 경우에 추가적인 대규모 자금소요가 발생되므로 당사의 안정성이 저하될 우려가 있습니다. 또한 향후 개별 현장의 분양성과가 저조할 경우 이에 따른 상기의 우발채무의 실현으로 인해 당사의 재무안정성이 악화될 가능성이 있습니다. 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

자. 소송사건
2024년 3분기말 현재 당사가 피고로 계류되어 있는 3건의 주요 소송사건(소송가액 1,150백만원)이 있고,

증권신고서 제출 전일 현재 동 소송의 결과는 예측할 수 없습니다.
해당 소송사건의 최종결과는 예측할 수 없으나, 향후 소송 결과에 따라 당사에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

2024년 3분기말 현재 당사가 피고로 계류되어 있는 3건의 주요 소송사건(소송가액 1,150백만원)은 다음과 같으며, 증권신고서 제출 전일 현재 동 소송의 결과는 예측할 수 없습니다.

[당사가 피고로 계류중인 소송 사건]

(단위: 백만원)

사건명
원고
피고
소송금액
계류법원
진행상황 등

손해배상 등청구의 소 (*1)
도곡동상지카일룸입주자대표회의
㈜상지건설㈜케이에이치필룩스건설공제조합
150
서울중앙지법
1심진행중

이의 제기에 대한무효신청(*2)
S.C.I. 오버몬테카를로
(주)상지건설 외
-
프랑스니스법원
1심판결보류

공탁금 출급청구권확인(*3)
이정일
㈜상지건설 외
1,000
서울중앙지법
1심진행중

출처 : 정기보고서

1) 손해배상 등 청구의 소(2023가단5436154)
도곡상지카일룸은
서울 강남구 남부순환로373길23에 위치하고 있는 1개동 23세대의 공동주택입니다. 당사는 시공사로,
㈜케이에이치필룩스는 시행사로, 건설공제조합은 보증인으로 도곡상지카일룸 프로젝트에 참여하였습니다. 도곡상지카일룸은 2019년 입주를 시작하였는데 입주 이후에 발생한 하자보수에 대한 이견이 발생하여 2023년 12월 도곡동상지카일룸입주자가 하자보수에 갈음는 손해배상청구의 소를 제기하였습니다. 소송금액은 150백만원으로 현재 서울중앙지법에서 1심 진행중입니다.2) 이의 제기에 대한 무효신청(RG 21/03837)
프랑스 보솔레이 PF 사업은 2008년 우리투자증권(현, NH투자증권), 동양종금증권(현, 유안타증권) 등을 비롯한 금융회사와 당사의 피합병 소멸법인인 상지건설(주) 등이 1,000억원대 자금을 모아 프랑스 보솔레이 지역의 아파트 개발에 투자한 사업입니다. 그러나 프랑스 보솔레이 PF 사업이 리먼사태, 미국재정위기 등의 여파로 좌초되면서 관련 회사들은 막대한 손실을 떠안게 되었습니다. 당사의 피합병 소멸법인인 상지건설(주)는 위 프랑스 보솔레이 PF 사업에 투자한 대출채권 50억원을 보유하고 있었으며, 사업이 좌초되면서 당사의 피합병 소멸법인인 상지건설(주)는 동 대여금을 전액 대손처리하였습니다. 이후 2021년 07월 프랑스 보솔레이 PF가 담보로 제공한 S.C.I. 오버 몬테카를로 소유 보솔레이 부동산이 공매가 진행됨으로써 당사의 피합병 소멸법인인 상지건설(주)의 대여금을 회수할 가능성이 생겼으나, 공매결과 S.C.I. 이모빌리에르 드 라 리비에라측이 낮은 가격에 입찰을 받아 당사는 채권자의 지위에서 이의를 제기하였고, S.C.I. 오버 몬테카를로 측은 이러한 이의제기에 대한 무효 신청을 하였습니다.3) 공탁금 출급청구권 확인(2024가합67809)당사와 이정일 등은 서교동 근린생활빌딩 프로젝트 공동사업에 참여자입니다. 서교동 근린생활빌딩은 아시아신탁에 신탁하여 관리가 되던중 일부 참여자의 채무불이행 사유가 발생하여 근린생활빌딩을 2017년 7월 처분하게 되었습니다. 참여자들은 서로서로 채권채무관계가 복잡하게 얽힌 바, 아시아신탁은 매각대금의 일부에 대한 권리관계를 정확하게 파악하지 못하여 동 대금을 공탁하였습니다. 이에 이정일은 2024년 5월 당사 등 참여자들에게 본인 지분의 매각대금 10억원의 공탁금 출급청구권 확인의 소를 제기하였습니다. 당사는 2024년 9월 화해권고결정을 받아 이정일에게 지급할 금원은 없는 상태이고, 나머지 피고는 소송을 진행중에 있습니다.

해당 소송사건의 최종결과는 예측할 수 없으나, 향후 소송 결과에 따라 당사에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

차. 제제 관련 위험
당사는 최근 3년 동안 총 23건의 제재를 받은 바 있습니다. 위에 기재된 당사의 제재 내용은 과징금 납부로 인한 당사의 손익 영향 및 수주 참가 제한으로 인한 거래 중단 등 당사의 재무 및 영업상 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 따라서 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 최근 3년 동안 총 23건의 제재를 받은 바 있습니다. 제재 내용에 대한 구체적인 내용은 다음과 같습니다.

[당사 제재 현황]

일 자
처벌 또는조치대상자
처벌 또는 조치내용
사유 및 근거 법령
처벌 또는 조치에 대한회사의 이행현황
재발방지를 위한회사의 대책

2021년 5월 10일
㈜상지건설
2019년 귀속 법인세 및 2018년 1기 부가가치세 고지 341,449,923원
일반관리비의 손금불산입 및 관련 가산세법인세법 제19조, 부가가치세법 제60조
고지세액 전액 납부
관련세법 숙지 및 교육 강화

2022년 8월 22일
㈜상지건설
소방시설공사업법 위반 과태료 부과과태료 480,000원
등록사항 변경신고 태만(기술인력 해임후 30일 경과)「소방시설공사업법」제40조
고지과태료 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2022년 9월 8일
㈜상지건설
산업안전보건법 위반 과태료 부과과태료 1,200,000원
노사협의체 2022년 정기회의 3회 미실시산업안전보건법」제24조제1항
고지과태료 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2023년 1월 9일
이OO[㈜상지건설 현장대리인]
대기환경보전법 위반 벌금형벌금 2,000,000원
공사현장의 비산먼지 발생 억제시설 미설치「대기환경보전법」제92조제5호, 제43조제1항 외
부과벌금 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2023년 1월 19일
㈜상지건설
산업안전보건법 위반 과태료과태료 1,600,000원
공사현장의 물질안전보건자료대상물질에 대한 물질안전보건자료 미게시「산업안전보건법」제114조제1항
고지과태료 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2023년 3월 15일
㈜상지건설
소음진동관리법 위반 과태료 부과과태료 480,000원
특정공사 변경신고 미이행소음진동관리법 제60조(과태료)
고지과태료 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2023년 5월 12일
㈜상지건설
도로법 위반 과태료 부과과태료 1,200,000원
도로에 공사용 자재 적재도로법 제117조(과태료)
고지과태료 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2023년 5월 26일
㈜상지건설
소음진동관리법 위반 과태료 부과과태료 480,000원
생활소음 규제기준 초과소음진동관리법 제60조(과태료)
고지과태료 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2023년 6월 1일
㈜상지건설
기소유예
소방시설공사업법 위반소방시설공사업법
-
관련법 숙지 및 교육 강화

2023년 8월 21일
㈜상지건설, 정OO[㈜상지건설 현장대리인]
벌점 각 1점
품질관리계획 실시 미흡건설기술진흥법 제53조 및 시행령 제87조 관련 별표 8
-
관련법 숙지 및 교육 강화

2023년 8월 24일
㈜상지건설
도로법위반 과태료부과과태료 1,200,000원
도로 무단점용도로법 제117조(과태료)
고지과태료 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2023년 8월 28일
㈜상지건설
도로법위반 과태료부과과태료 1,600,000원
도로점용허가 면적 초과도로법 제61조, 제75조, 제117조(무단점용 40㎡이상)
고지과태료 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2023년 9월 25일
㈜상지건설
소음진동관리법위반 과태료부과과태료 960,000원
생활소음기준초과2차(공사장,주거지역,주간)소음진동관리법
고지과태료 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2024년 1월 30일
㈜상지건설, 감리사, 현장대리인
벌점 각 0.5점
안전관리계획 미이행건설기술진흥법 시행령 제87조
-
관련법 숙지 및 교육 강화

2024년 2월 8일
㈜상지건설
소방시설공사업법 위반 과징금 부과과징금 46,350,000원
예방과-2393(2024.2.5)호 소방시설공사업 위반업체 과징금 부과의뢰소방시설공사업법 제10조(과징금 처분)
고지과징금 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2024년 2월 14일
㈜상지건설
자본시장과 금융투자업에 관한 법률 위반 과징금 부과과징금 6,000,000원
「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제161조제1항제9호의 주요사항보고서 제출의무 위반「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제429조제3항제1호
과징금 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2024년 2월 20일
㈜상지건설
도로법위반 과태료부과과태료 1,200,000원
도로 자재 무단 적치도로법 제117조(과태료)
고지과태료 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2024년 3월 14일
㈜상지건설
대기환경보전법위반 과태료부과과태료 480,000원
비산먼지 발생사업 변경신고 미이행(공사기간 연장)대기환경보전법 제94조(과태료)
고지과태료 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2024년 3월 14일
㈜상지건설
소음진동관리법위반 과태료부과과태료 480,000원
특정공사 변경신고 미이행(특정공사 기간의 연장)소음진동관리법 제60조(과태료)
고지과태료 전액 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2024년 4월 25일
㈜상지건설
불성실공시법인 지정유예동사의 부과벌점은 0.5점이나, 6개월간 불성실공시법인으로 지정예고되지 않을 조건으로 불성실공시법인 지정을 유예
유상증자 발행주식수 및 발행금액의 100분의 20 이상 변경 공시코스닥시장공시규정 제29조 및 제32조
성실 공시 이행 노력
유상증자 제3자배정자에 대한 납입능력 사전 검증

2024년 5월 7일
㈜상지건설
건설산업기본법위반 과태료 처분부과예정 과태료 500,000원(자진납부액 400,000원)
건설공사대장 미통보건설산업기본법 제98조의2(과태료), 제99조(과태료), 100조(과태료)
과태료 자진 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2024년 5월 9일
㈜상지건설
도로법위반 과태료 처분부과예정 과태료 1,000,000원(자진납부액 800,000원)
보행자 안전사고 방지대책 등 복구 소홀도로법 제117조(과태료)
과태료 자진 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

2024년 5월 10일
㈜상지건설
서울특별시 수도조례위반 과태료처분부과예정 과태료 300,000원(자진납부액 240,000원)
수도계량기 무단철거 및 망실「서울시수도조례」제44조제1항
과태료 자진 납부
관련법 숙지 및 교육 강화

출처: 정기보고서

위에 기재된 당사의 제재 내용은 과징금 납부로 인한 당사의 손익 영향 및 수주 참가 제한으로 인한 거래 중단 등 당사의 재무 및 영업상 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 따라서 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

3. 기타위험

가. 최대주주의 배정물량 청약 계획 및 경영권 변동 가능성

당사의
금번 유상증자로 인하여 기발행주식 총수 3,98
1,814주의 100.46%
에 해당하는 4,000,000주가 추가로 상장
됩니다.
당사의 최대주주 및 특수관계인은 금번 유상증자의 구주주 청약시 배정분에 대해 약 100% 청약할 예정
입니다. 증권신고서 제출 전일 현재 당사의 최대주주 및 특수관계인의 지분율은 18.64%이며 금번 유상증자의 구주주청약 배정분에 대해 약 100% 수준으로 청약시 당사의 최대주주인 ㈜중앙첨단소재 및 특수관계인의 지분율의 변동은 없을 것으로 예상됩니다. 당사의 최대주주는 현재 보유자금 및 차입 등 다양한 방법을 통해 청약에 참여할 예정이나, 추후 1주당 모집가액의 상승 등으로 자금여력이 부족할 경우 미참여할 가능성 또한 존재합니다. 미참여시 당사의 최대주주 상기 최대주주의 주식소유현황 표와 같이 17.62%에서 8.79%까지 8.83%p 하락할 수 있습니다.
최대주주의 청약 미참여로 지분율이 취약해질 경우, 향후 경영권 분쟁이 대두될 가능성을 배제할 수 없습니다. 최대주주 등의 지분율 하락은 향후 안정적인 경영권 유지에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 그 밖에 예상치 못한 경영권 혼란 가능성도 존재하니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사의 금번 유상증자로 인하여 기발행주식 총수 3,98
1,814주의 100.46%
에 해당하는 4,000,000주가 추가로 상장됩니다. 당사의 최대주주 및 특수관계인은 금번 유상증자의 구주주 청약시 배정분에 대해 약 100% 청약할 예정입니다.

증권신고서 제출 전일 현재 당사의 최대주주 및 특수관계인의 지분율은 18.64%이며 금번 유상증자의 구주주청약 배정분에 대해 약 100% 수준으로 청약시 당사의 최대주주인 ㈜중앙첨단소재 및 특수관계인의 지분율의 변동은 없을 것으로 예상됩니다. 그러나 예기치 못한 상황이 발생하여 최대주주 및 특수관계인이 청약 미참여시 지분율은 9.30%로 하락할 수 있으며, 약 50% 수준으로 청약시 13.98%로 하락할 수있습니다.

[최대주주 주식소유 변동 현황]

(단위: 주, %)

성명
관계
2024년 3분기
무상감자 반영후(신고서제출 전일 기준)
증자 후

최대주주 및 특수관계인100% 참여
최대주주 및 특수관계인50% 참여
최대주주 및 특수관계인미참여

주식수
지분율
주식수
지분율
배정주식수
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율

(주)중앙첨단소재
최대주주
2,104,464
17.62%
701,487
17.62%
705,872
1,407,359
17.63%
1,054,423
13.21%
701,487
8.79%

김영신
대표이사
122,000
1.02%
40,666
1.02%
40,920
81,586
1.02%
61,126
0.77%
40,666
0.51%

합계
2,226,464
18.64%
742,153
18.64%
746,792
1,488,945
18.65%
1,115,549
13.98%
742,153
9.30%

출처:
당사 제시

주)

구주주배정비율 : 보통주 1주당
1.0062518427주

한편 당사가 발행한 제19회차 사모 전환사채의 경우, 증권신고서 제출 전일 기준 3억원의 잔액이 남아있으며, 이는 12,453주로 전환이 가능합니다. 미상환 전환사채 현황은 아래와 같습니다.

[미상환 전환사채 발행현황]

(K-IFRS, 연결기준)
(단위: 백만원, 주, %)

종류＼구분
회차
발행일
만기일
권면(전자등록)총액
전환대상주식의 종류
전환청구가능기간
전환조건
미상환사채
비고

전환비율(%)
전환가액
권면(전자등록)총액
전환가능주식수

무기명식 이권부무보증 사모 전환사채
19
2022.05.02
2025.05.02
10,000
보통주
2023.05.02~2025.04.02
100
24,090
300
37,359
-

합 계
-
-
-
10,000
-
-
-
-
300
37,359
-

출처:
당사 정기보고서

당사의 최대주주 (주)중앙첨단소재의 요약 재무현황은 다음과 같습니다.

[(주)중앙첨단소재 요약 재무현황]

(K-IFRS, 별도)
(단위 : 백만원)

구분
2024년 3분기

자산총계
120,714

현금및현금성자산
41,123

부채총계
26,694

자본총계
94,020

자본금
50,231

매출액
13,924

영업이익
(4,143)

당기순이익
(77,121)

출처:
당사제공

만약 당사의 최대주주인 (주)중앙첨단소재가 청약에 대해 100% 참여하게 된다면 약 35.3억원의 청약증거금이 필요한 상황입니다. 2024년 3분말 (주)중앙첨단소재의 현금및현금성자산은 411억원이 존재하며 (주)중앙첨단소재는 상기의 현금및현금성자산 또는 차입금 등 다양한 자금을 통해 당사의 금번 유상증자에 대해 참여할 계획을 가지고 있습니다. 다만, 청약증거금의 참여자금 원천에 대해서는 증권신고서 제출전일 현재까지 구체적으로 정해진 바 없습니다.

당사의 최대주주는 현재 보유자금 및 차입 등 다양한 방법을 통해 청약에 참여할 예정이나, 추후 1주당 모집가액의 상승 등으로 자금여력이 부족할 경우 미참여할 가능성 또한 존재합니다. 미참여시 당사의 최대주주 상기 최대주주의 주식소유현황 표와 같이 17.62%에서 8.79%까지 8.83%p 하락할 수 있습니다. 최대주주의 청약 미참여로 지분율이 취약해질 경우, 향후 경영권 분쟁이 대두될 가능성을 배제할 수 없습니다.

최대주주 등의 지분율 하락은 향후 안정적인 경영권 유지에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 그 밖에 예상치 못한 경영권 혼란 가능성도 존재하니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

나. 신주의 환금성 제약 및 주가 변동에 따른 손실위험

금번 유상증자 청약에 참여하여 신주를 배정받을 경우, 신주의 추가상장일까지 환금성에 제약이 있으며, 청약 후 추가상장일 사이에 주가가 하락할 경우 원금에 대한 손실 가능성이 있습니다. 또한 당사의 내적인 요인 또는 시장 전체의 환경 변화 등에 의해 주가가 급락할 경우, 투자원금에 대한 손실이 발생할 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

금번 유상증자 청약에 참여하여 신주를 배정받을 경우, 신주의 추가상장일까지 환금성에 제약이 있으며, 청약 후 추가상장일 사이에 주가가 하락할 경우 원금에 대한 손실 가능성이 존재하오니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.당사는 코스닥시장 상장법인으로서 이번 유상증자로 발행되는 신주는 코스닥시장에 상장되어 거래될 예정이므로, 유동성과 관계된 심각한 환금성 위험은 존재하지 않습니다. 그러나 유상증자 청약에 참여하여 신주를 배정받을 경우, 신주가 상장되어 매매가 가능할 때까지 납입주금에 대한 유동성의 제약이 있습니다.본 유상증자의 자세한 일정은 본 신고서의 "제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항" 중 '1. 공모개요'를 참고하시기 바랍니다.또한 코스닥시장에 추가 상장될 때까지 유상증자로 발행되는 신주의 발행가액 수준의 주가가 유지되지 않을 수 있으며, 당사의 내적인 환경변화 또는 시장전체의 환경 변화 등에 의한 급격한 주가하락이 발생할 경우, 투자원금에 대한 손실이 발생할 수 있습니다.

다. 신주 상장에 따른 주가 하락 위험
금번 주주우선공모 유상증자의 발행예정주식수 4,000,000주는 공시서류 제출 전일 기준 발행주식총수 3,981,814주의 100.46%에 해당하는 대규모 신주 발행입니다. 따라서 신주의 추가 상장 시점에 대규모 물량의 일시 출회에 따른 주가 희석화 우려로, 투자자가 경제적 손실을 입을 가능성을 배제할 수 없습니다.당사의 금번 주주우선공모 유상증자가 성공할 경우 4,000,000주가 신규로 발행되어 주식시장의 대규모 유통물량이 출회될 예정입니다. 증자비율 100.46%에 달하는 대규모 유상증자 및 전환사채의 전환 등으로 인해 대규모 물량이 일시 출회되어 주주가치가 크게 하락할 위험을 배제할 수 없습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

금번 주주우선공모 유상증자의 발행예정주식수 4,000,000주는 공시서류 제출 전일 기준 발행주식총수 3,981,814주의 100.46%에 해당하는 대규모 신주 발행입니다. 따라서 신주의 추가 상장 시점에 대규모 물량의 일시 출회에 따른 주가 희석화 우려로, 투자자가 경제적 손실을 입을 가능성을 배제할 수 없습니다.

[주주우선공모 유상증자 개요]

구 분
내 용

유상증자
모집예정주식 종류
기명식 보통주

모집예정주식수
4,000,000주

기발행주식수
3,981,814주

증자비율
100.46%

출처:
당사 제시

금번 유상증자에 따른 모집가액은 (구) 「유가증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제57조를 일부 준용하여 산출할 예정입니다. 그러나 주식 시장의 특성상 주가 변동성으로 인해, 신주 추가 상장 후 거래시점의 주가가 1주당 모집가액보다 낮아져, 투자자에게 금전적 손실을 끼칠 가능성을 배제할 수 없습니다.
또한, 금번 증자로 인해 추가 발행되는 신주는 의무보유등록(전자증권제도 시행 이전 보호예수) 대상이 아니므로 일시적인 물량출회에 따른 주가하락의 가능성이 있습니다. 금번 유상증자에 따른 모집예정주식 4,000,000주가 향후 유가증권 시장에 추가 상장될 경우 유통주식수의 증가로 인하여 주가 희석화 위험이 발생할 수 있습니다.

당사의 금번 주주우선공모 유상증자가 성공할 경우 4,000,000주가 신규로 발행되어 주식시장의 대규모 유통물량이 출회될 예정입니다. 증자비율
100.46%에 달하는 대규모 유상증자 및 전환사채의 전환 등으로 인해 대규모 물량이 일시 출회되어 주주가치가 크게 하락할 위험을 배제할 수 없습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

라. 청약률 미달에 따른 자금조달 실패 위험
당사가 진행하는 금번 유상증자는 주주우선공모 방식으로 진행됩니다.
금번 유상증자 발행가 산정에 적용되는 할인율이 30%임에도 불구하고, 신고서제출일 현재 주가가 액면가액 5,000원을 하회하고 있습니다. 따라서 금번 유상장자 발행가액은 할인율에도 불구하고 액면가액인 5,000원으로 결정되었습니다. 향후 유의미하게 주가가 상승하지 않을 경우 대규모 미청약주가 발생할 가능성이 높습니다. 또한 주가가 상승하지 않아 발행가액이 액면가액인 5,000원으로 확정될 경우,투자자분들께서는 투자손실이 발생되기에 이 점 유의하시기 바랍니다.한편, 주주우선공모 방식은 구주주의 초과청약(최대 20%)이 존재하지 않아, 주주배정 후 실권주 일반공모 방식 대비 실권주 발생가능성이 높습니다. 또한, 당사의 금번 유상증자는 증자비율 100.46%에 달하는 대규모 유상증자이므로, 대규모 미청약주의 발생으로 당사가 예상하는 공모 예정금액 대비 적은 금액이 모집되어 자금조달에 실패할 위험이 존재합니다. 자금조달에 실패할 경우 사업계획 및 재무개선 계획 등 자금의 사용목적에 차질을 빚을 수 있으며, 향후 수익성 회복에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사가 진행하는 금번 유상증자는 주주우선공모 방식으로 진행됩니다. 주주우선공모 방식은 가장 보편적으로 사용되는 유상증자인 주주배정 후 실권주 일반공모 방식의 유상증자와 유사하나, 신주인수권증서가 발행되지 않고, 구주주의 초과청약 (최대 20%)이 존재하지 않는다는 차이점이 있습니다. 주주우선공모방식은 주주배정 후 실권주 일반공모와 마찬가지로 기존 주주들에게 우선적인 청약의 기회를 제공하고 미달된 잔여 주식에 대하여 일반공모를 실시함으로써 실권율을 최소화할 수 있다는 장점을 지니고 있습니다.

[유상증자 방식 요약]

유상증자 방식
내용

주주배정증자
주주배정
기존주주에게 주식수에 따라 배정하며, 실권주는 발행하지 않음

주주배정 후실권주 일반공모
기존주주에게 주식수에 따라 배정을 하며, 실권주는 일반에게 공모

공모증자
주주우선공모
기존주주에게 우선청약권을 부여하며, 미청약 주식은 일반에게 공모

일반공모
기존주주에게 주식수에 따른 배정 또는 우선청약권 부여 없이 일반에게 공모

제3자배정 증자
제3자를 대상으로 발행

다만, 금번 유상증자 발행가 산정에 적용되는 할인율이 30%임에도 불구하고, 신고서제출전일 현재 주가가 액면가액 5,000원을 하회하고 있습니다. 따라서 금번 유상장자 발행가액은 할인율에도 불구하고 액면가액인 5,000원으로 결정되었습니다. 향후 유의미하게 주가가 상승하지 않을 경우 대규모 미청약주가 발생할 가능성이 높습
니다.
또한 주가가 상승하지 않아 발행가액이 액면가액인 5,000원으로 확정될 경우,투자자분들께서는 투자손실이 발생되기에 이 점 유의하시기 바랍니다.
한편, 주주우선공모 방식은 구주주의 초과청약(최대 20%)이 존재하지 않아, 주주배정 후 실권주 일반공모 방식 대비 실권주 발생가능성이 높습니다. 또한, 당사의 금번 유상증자는 증자비율 100.46%에 달하는 대규모 유상증자이므로, 대규모 미청약주의 발생으로 당사가 예상하는 공모 예정금액 대비 적은 금액이 모집되어 자금조달에 실패할 위험이 존재합니다. 자금조달에 실패할 경우 사업계획 및 재무개선 계획 등 자금의 사용목적에 차질을 빚을 수 있으며, 향후 수익성 회복에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

마. 투자주의, 투자경고, 투자위험 종목 지정 위험

당사는 최근 3년간 한국거래소의 시장감시위원회로부터 투자주의종목에 6회 지정된 사실이 있습니다.
시장감시위원회에서 투기적이거나 불공정거래의 개연성이 있는 종목을 투자주의종목으로 공표하여 일반 투자자들의 뇌동매매 방지 및 잠재적 불공정거래 행위자에 대한 경각심을 고취시키고 있습니다. 주가가 일정기간 급등하는 등 투자유의가 필요한 종목은 "투자주의종목 -> 투자경고종목 -> 투자위험종목" 단계로 시장경보종목으로 지정되며, 투자경고종목 및 투위험종목 단계에서 매매거래가 정지될 수 있습니다. 투자자들께서는 당사가 최근 3년간 투자주의종목 2회에 지정된 만큼, 당사의 주가 급등락에 따른 뇌동매매에 반드시 유의하여 주시기 바랍니다. 또한, 투자시 잠재적 불공정거래가 있을 가능성을 염두에 두고 임하시기 바랍니다.

당사는 최근 3년간 한국거래소의 시장감시위원회로부터 투자주의종목에 6회 지정된 사실이 있습니다. 시장감시위원회에서 투기적이거나 불공정거래의 개연성이 있는 종목을 투자주의종목으로 공표하여 일반 투자자들의 뇌동매매 방지 및 잠재적 불공정거래 행위자에 대한 경각심을 고취시키고 있습니다. 주가가 일정기간 급등하는 등 투자유의가 필요한 종목은 "투자주의종목 -> 투자경고종목 -> 투자위험종목" 단계로 시장경보종목으로 지정되며, 투자경고종목 및 투위험종목 단계에서 매매거래가 정지될 수 있습니다.

[한국거래소 시장감시규정 제5조]

제5조(위원회의 예방활동) ① 시장감시위원회(이하 “위원회”라 한다)는 공정거래질서의 유지 및 투자자 보호를 위하여 회원, 주권상장법인 또는 전문투자자 등에게 불공정거래의 예방활동을 할 수 있다. <개정 2009.1.28>

② 위원회는 불공정거래의 예방을 위하여 필요하다고 인정하는 경우에는 관련 회원에게 서면(「정보통신망 이용촉진 및 정보보호 등에 관한 법률」에 따른 정보통신망을 이용한 전자문서를 포함한다. 이하 같다) 또는 전화 등에 의하여 예방조치를 요구(이하 “예방조치요구”라 한다)할 수 있다. <개정 2006.11.24, 2009.1.28>

③ 삭제<2012.3.7>

④ 위원회는 제1항 및 제2항에 따른 예방조치요구 등 불공정거래의 예방활동에 관하여 필요한 사항을 이 규정 시행세칙(이하 “세칙”이라 한다)으로 정한다. <개정 2006.11.24, 2007.7.20, 2009.1.28, 2012.3.7>

출처:
한국거래소

[시장조치 용어 설명]

구분
설명

투자주의종목
시장감시위원회 투기적이거나 불공정거래의 개연성이 있는 종목을 투자주의종목으로 공표하여 1일간 지정합니다. 이러한 조치를 통해 일반 투자자들의 뇌동매매 방지 및 잠재적 불공정거래 행위자에 대한 경각심을 고취시키고 있습니다(관련근거 : 「시장감시규정」 제5조, 제5조의2 및 시행세칙 제3조).

투자경고종목
투자경고종목이란 특정종목의 주가가 비정상적으로 급등한 경우 투자자에게 주의를 환기시키고 불공정거래를 사전에 방지하기 위하여 투자경고종목(과거 감리종목 또는 이상급등종목)으로 지정합니다. 이는 가수요를 억제하고 주가급등을 진정시키는 등 시정안장화를 위한 조치입니다.(관련근거 : 시장감시규정 제5조, 제5조의3 및 시행세칙 제3조의3)

투자위험종목
투자위험종목이란 투자경고종목 지정에도 불구하고 투기적인 가수요 및 뇌동매매가 진정되지 않고 주가가 지속적으로 상승할 경우 투자위험종목으로 지정합니다. 이는 한차원 높은 시장경보로서 투자자들은 해당종목 투자시 보다 깊은 주의가 필요합니다. (관련근거 : 시장감시규정 제5조의 3 및 시장감시규정 시행세칙 제3조의 4)

출처:
한국거래소

1) 투자주의종목시장감시위원회의 투자주의종목 지정 요건 내역은 다음과 같습니다.

[투자주의종목 지정 요건]

요건
내용

소수지점 거래집중 종목

- 당일 종가가 3일 전날의 종가보다 15% 이상 상승(하락)- 당일을 포함한 최근 3일간 특정지점의 매수(매도) 관여율이 20% 이상 또는 상위 5개 지점의 매수(매도) 관여율이 40% 이상- 당일을 포함한 최근 3일간 최대관여지점의 매수(매도) 관여일수가 2일 이상- 당일을 포함한 최근 3일간 일평균거래량(정규시장 기준)이 3만주 이상

- 주의) 위의 요건을 모두 충족하는 경우로서 소수지점의 매수 관여율이 높고 주가가 상승한 경우 또는 매도 관여율이 높고 주가가 하락한 경우 지정※ 2021년 12월 15일 이후에는 상기 요건 폐지됨

소수계좌 거래집중 종목

- 당일 종가가 3일 전날의 종가보다 15% 이상 상승(하락)- 당일을 포함한 최근 3일간 상위 10개 계좌의 매수(매도) 관여율이 40% 이상- 당일을 포함한 최근 3일간 매수(매도) 상위 10개 계좌 중 5개 이상의 계좌의 매수(매도) 관여일수가 2일 이상- 당일을 포함한 최근 3일간 일평균거래량(정규시장 기준)이 3만주 이상

- 주의) 위의 요건을 모두 충족하는 경우로서 소수계좌의 매수 관여율이 높고 주가가 상승한 경우 또는 매도 관여율이 높고 주가가 하락한 경우 지정

종가급변종목

- 종가가 직전가격 대비 5% 이상 상승(하락)- 종가 거래량이 당일 전체 거래량(정규시장 기준)의 5% 이상- 당일 전체 거래량이 3만주 이상

- 주의) 위의 요건을 모두 충족하는 경우에 지정됨. 단, 종가와 직전가격과의 차이가 1원인 경우에는 지정되지 않음

상한가잔량상위종목
- 당일 장종료시 상한가 매수잔량이 10만주 이상이면서 상한가 매수잔량 상위 10개 계좌의 상한가 매수잔량 합이 전체 상한가 매수잔량의 90% 이상

단일계좌거래량상위종목
- 당일 정규시장중 특정계좌에서 순매수(순매도)한 수량이 상장주식수 대비 2% 이상이고, 당일의 종가가 전날 종가보다 5% 이상 상승(하락) 주의- 매수수량이 매도수량보다 많은 계좌가 있고 주가가 상승한 경우 또는 매도수량이 매수수량보다 많은 계좌가 있고 주가가 하락한 경우에만 지정되며, 상장지수펀드(ETF)는 지정되지 않음

15일간 상승종목의 당일 소수계좌 매수관여 과다종목
당일의 종가가 15일 전날의 종가보다 75% 이상 상승하고, 당일의 상위 20개 계좌의 매수관여율이 30% 이상

특정계좌(군) 매매관여과다 종목

- 당일 종가가 3일 전날의 종가보다 15% 이상 상승(다만, 코스피지수 또는 코스닥지수의 상승률이 3일간 8% 이상인 경우에는 주가 상승률 25% 이상으로 한다.)- 당일을 포함한 최근 3일간 특정계좌(군)의 시세영향력을 고려한 매수관여율이 5% 이상인 일수가 2일 이상- 당일을 포함한 최근 3일간 일평균거래량(정규시장 기준)이 3만주 이상

- 주의) 위의 요건을 모두 충족하는 경우에 지정됨.

풍문관여과다종목
최근 5일 동안 동일한 내용의 풍문등을 이유로 3회 이상 풍문관여종목으로 지정된 종목. 이 경우 풍문관여종목은 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 종목 중에서 시황, 공시내용, 상장법인의 대응여부 등을 고려하여 위원장이 지정한다.가. 다음의 모두에 해당하는 종목1) 당일의 인터넷포털의 증권 관련 게시판에 게시된 공정거래질서를 저해할 우려가 있는 풍문등(이하 이 호에서 “인터넷 풍문등”이라 한다)이 최근 5일 평균 대비 3배 이상 증가한 경우이거나 당일의 인터넷 풍문등의 조회수가 최근 1개월 평균 대비 3배 이상 증가한 경우2) 다음의 어느 하나에 해당할 것가) 당일의 주가가 상한가인 경우나) 당일의 주가가 최근 20일 중 최고가인 경우다) 당일의 장중 주가가 일중 최저가 대비 30% 이상 변동하고 전일 대비 주가가 상승한 경우라) 당일의 거래량이 최근 5일 평균 거래량 대비 3배 이상 증가한 경우마) 주가상승이 「유가증권시장 공시규정」 제12조제2항 본문에 따른 조회공시 요구 기준 또는 「코스닥시장 공시규정」 제10조제2항 본문에 따른 조회공시 요구기준에 해당하는 경우나. 인터넷 풍문등의 내용이 투자자의 투자판단에 중대한 영향을 미친다고 위원장이 인정하는 종목

스팸관여과다종목
최근 5일 중 마지막 날을 포함하여 2일 이상 스팸관여종목으로 지정된 종목. 이 경우 스팸관여종목은 다음 각 목의 모두에 해당하는 종목 중에서 시황, 공시내용 등을 고려하여 위원장이 지정한다.가. 「정보통신망 이용촉진 및 정보보호 등에 관한 법률」 제52조에 따른 한국인터넷진흥원에 신고된 주식 매매 관련 영리 목적 광고성 정보의 최근 3일(당일을 포함한다) 평균신고건수가 최근 5일 또는 최근 20일 평균 대비 3배 이상 증가한 경우나. 이 항 제7호가목2)에 해당하는 경우

ELW 소수지점 거래집중 종목
- 당일 ELW 종가가 3일 전날의 종가보다 상승(하락)- 당일을 포함한 최근 3일간 특정지점의 매수(매도) 관여율이 70% 이상 또는 상위 5개 지점의 매수(매도) 관여율이 90% 이상- 당일을 포함한 최근 3일간 최대관여지점의 매수(매도) 관여일수가 2일 이상- 당일을 포함한 최근 3일간 유동성공급호가가 제외된 일평균거래량(정규시장 기준)이 100,000증권 이상- 위의 요건을 모두 충족하는 경우로서 소수지점의 매수 관여율이 높고 가격이 상승한 경우 또는 매도 관여율이 높고 가격이 하락한 경우 지정

ELW 소수계좌 거래집중 종목
- 당일 ELW 종가가 3일 전날의 종가보다 상승(하락)- 당일을 포함한 최근 3일간 상위 10개 계좌의 매수(매도) 관여율이 90% 이상- 당일을 포함한 최근 3일간 매수(매도) 상위 10개 계좌 중 5개 이상의 계좌의 매수(매도) 관여일수가 2일 이상- 당일을 포함한 최근 3일간 유동성공급호가가 제외된 일평균거래량(정규시장 기준)이 100,000증권 이상- 위의 요건을 모두 충족하는 경우로서 소수계좌의 매수 관여율이 높고 가격이 상승한 경우 또는 매도 관여율이 높고 가격이 하락한 경우 지정

투자경고종목 지정예고 종목
투자경고종목의 지정예고 요건에 해당하는 종목

투자경고종목 지정해제 종목
투자경고종목의 지정해제 요건에 해당하는 종목

출처:
한국거래소

당사의 3년간 투자주의종목 총 6회에 지정된 이력은 다음과 같습니다.

[투자주의종목 지정 이력]

구분
지정일자
유형

1
2022-05-06
스팸관여과다종목

2
2022-07-20
소수지점/계좌

3
2022-09-22
단일계좌거래량

4
2022-10-14
소수지점/계좌

5
2024-03-15
종가급변

6
2024-08-22
소수지점/계좌

출처:
KRX상장공시시스템

2) 투자경고종목시장감시위원회의 투자경고종목의 지정예고 요건 및 투자경고종목 지정해제 요건 내역은 다음과 같습니다.

[투자경고종목 지정예고 요건]

구분
요건

초단기 급등
- 당일의 종가가 3일 전날의 종가보다 100% 이상 상승한 경우(코넥스시장 적용 제외)

단기 급등
- 당일의 종가가 5일 전날의 종가보다 60% 이상 상승한 경우

중장기 급등
- 당일의 종가가 15일 전날의 종가보다 100% 이상 상승한 경우

투자주의종목반복지정
- 최근 15일중 5일 이상 투자주의종목으로 지정되고,당일의 종가가 15일 전날의 종가보다 75% 이상 상승한 경우

단기상승& 불건전요건
- 당일의 종가가 5일 전날의 종가보다 45% 이상 상승하고 다음의 불건전요건 중 하나에 해당하는 경우- 최근 5일 중 전일대비 주가가 상승하고 특정계좌(군)이 일중 전체 최고가 매수 거래량의 10% 이상을 매수한 일수가 2일 이상- 최근 5일 중 특정계좌(군)의 시세영향력을 고려한 매수관여율이 위원장이 정하는 기준에 해당하는 일수가 2일 이상- 최근 5일 중 특정계좌(군)의 시가 또는 종가의 매수관여율이 20% 이상 일수가 2일 이상

중장기상승& 불건전요건

- 당일의 종가가 15일 전날의 종가보다 75% 이상 상승하고 다음의 불건전요건 중 하나에 해당하는 경우

- 최근 15일 중 전일대비 주가가 상승하고 특정계좌(군)이 일중 전체 최고가 매수 거래량의 10% 이상을 매수한 일수가 4일 이상- 최근 15일 중 특정계좌(군)의 시세영향력을 고려한 매수관여율이 위원장이 정하는 기준에 해당하는 일수가 4일 이상- 최근 15일간 특정계좌(군)의 시가 또는 종가의 매수관여율이 20% 이상 일수가 4일 이상

초장기상승& 불건전요건

- 당일의 종가가 1년 전날의 종가보다 200%이상 상승하고, 최근 15일 중 시세 영향력을 고려한 매수 관여율 상위 10개 계좌의 관여율이 일정수준 이상인 경우에 해당하는 일수가 4일 이상다만, 다음 ①~③어느하나에 해당하는 경우에는 제외

- 코넥스시장 상장종목- 신규상장 또는 시가기준가 종목으로 적용된 날을 포함하여 1년이 경과하지 않은 종목- 최근 30영업일 이내에 초장기상승&불건전요건으로 투자경고종목으로 지정된 종목

투자경고종목 지정해제에 따른재지정 예고
- 투자경고종목에서 지정해제된 모든 종목

출처:
한국거래소

[투자경고종목 지정 요건]

구분
요건

초단기급등(예고)+초단기급등
초단기 급등으로 지정예고된 종목 중 지정예고일부터 계산하여 10일째 되는 날 이내에 다음 ①~③ 요건에 모두 해당하는 종목① 당일의 종가가 3일 전날의 종가보다 100% 이상 상승② 해당일의 종가가 최근 15일(신규상장일 또는 감자후 재상장일부터 15일 미경과종목은 해당기간까지) 종가중 가장 높은 가격③ 3일 전날을 기준으로 한 해당종목의 주가상승률이 같은 기간 종합주가지수 상승률의 5배 이상

단기급등(예고)또는 중장기 급등(예고)+단기급등
단기 급등 또는 중장기 급등으로 지정예고된 종목 중 지정예고일부터 계산하여 10일째 되는 날 이내에 다음 ①~③ 요건에 모두 해당하는 종목① 당일의 종가가 5일 전날의 종가보다 60% 이상 상승② 해당일의 종가가 최근 15일 종가중 가장 높은 가격③ 5일 전날을 기준으로 한 해당종목의 주가상승률이 같은 기간 종합주가지수 상승률의 5배 이상

중장기 급등(예고)+중장기 급등
중장기 급등으로 지정예고된 종목 중 지정예고일부터 계산하여 10일째 되는 날 이내에 다음 ①~③ 요건에 모두 해당하는 종목① 당일의 종가가 15일 전날의 종가보다 100% 이상 상승② 해당일의 종가가 최근 15일 종가중 가장 높은 가격③ 15일 전날을 기준으로 한 해당종목의 주가상승률이 같은 기간 종합주가지수 상승률의 3배 이상

투자주의종목반복지정(예고)+투자주의종목반복지정
투자주의종목 반복지정으로 지정예고된 종목 중 지정예고일부터 계산하여 10일째 되는 날 이내에 다음 ①~③ 요건에 모두 해당하는 종목① 최근 15일중 5일 이상 투자주의종목으로 지정되고, 당일의 종가가 15일 전날의 종가보다 75% 이상 상승② 해당일의 종가가 최근 15일 종가중 가장 높은 가격③ 15일 전날을 기준으로 한 해당종목의 주가상승률이 같은 기간 종합주가지수 상승률의 3배 이상

단기상승&불건전요건(예고)+단기상승&불건전요건
단기상승&불건전요건으로 지정예고된 종목 중 지정예고일부터 계산하여 10일째 되는 날 이내에 다음 ①~③ 요건에 모두 해당하는 종목① 당일의 종가가 5일 전날의 종가보다 45% 이상 상승② 해당일의 종가가 최근 15일 종가 중 가장 높은 가격③ 다음의 불건전요건 중 하나에 해당하는 경우ㆍ최근 5일 중 전일대비 주가가 상승하고 동일계좌가 일중 전체 최고가 매수 거래량의 10% 이상을 매수한 일수가 2일 이상ㆍ최근 5일 중 특정계좌(군)의 시세영향력을 고려한 매수관여율이 5% 이상인 일수가 2일 이상ㆍ최근 5일간 일중 특정계좌의 매수 거래량과 매도 거래량이 98% 이상 일치하는 계좌수(거래량 5천주 이상) 비중이 전체 거래 계좌수의 5% 이상

중장기상승&불건전요건(예고)+중장기상승&불건전요건
중장기상승&불건전요건으로 지정예고된 종목 중 지정예고일부터 계산하여 10일째 되는 날 이내에 다음 ①~③ 요건에 모두 해당하는 종목① 당일의 종가가 15일 전날의 종가보다 75% 이상 상승② 해당일의 종가가 최근 15일 종가 중 가장 높은 가격③ 다음의 불건전요건 중 하나에 해당하는 경우ㆍ최근 15일 중 전일대비 주가가 상승하고 동일계좌가 일중 전체 최고가 매수 거래량의 10% 이상을 매수한 일수가 4일 이상ㆍ최근 15일 중 특정계좌(군)의 시세영향력을 고려한 매수관여율이 5% 이상인 일 수가 4일 이상ㆍ최근 15일간 일중 특정계좌의 매수 거래량과 매도 거래량이 98% 이상 일치하는 계좌수(거래량 5천주 이상) 비중이 전체 거래 계좌수의 5% 이상

초장기상승&불건전요건(예고)+초장기상승&불건전요건
초장기상승&불건전요건으로 지정예고된 종목 중 지정예고일부터 계산하여 10일째 되는 날 이내에 다음 ①~③ 요건에 모두 해당하는 종목① 당일의 종가가 1년 전날의 종가보다 200% 이상 상승② 해당일의 종가가 최근 15일 종가 중 가장 높은 가격③ 최근 15일 중 시세 영향력을 고려한 매수관여율 상위 10개 계좌의 관여율이 일정수준 이상인 경우에 해당하는 일수가 4일 이상

투자위험종목지정해제
투자위험종목에서 지정해제된 종목

투자경고종목재지정
투자경고종목 지정해제로 재지정예고된 종목 중 재지정예고일부터 계산하여 10일째 되는 날 이내에다음의 ①~③ 요건에 모두 해당하는 종목① 당일의 종가가 직전 투자경고종목 지정 전일 종가보다 높은 경우② 당일의 종가가 직전 투자경고종목 지정해제 전일 종가보다 높은 경우③ 당일의 종가가 2일 전날(해제일 이후)의 종가보다 40% 이상(코넥스시장 20% 이상) 상승한 경우

출처:
한국거래소

당사는 최근 3년간 투자경고종목에 지정된 이력이 없지만, 이후 위의 투자경고 지정요건에 해당되어 투자경고종목에 지정될 수 있기 때문에 이 점 유의하시기 바랍니다.

이와 같이 향후 시장 상황에 따라 합리적인 사유 없이 당사의 주가가 단기간에 큰 변동폭으로 급등락 할 수 있으며 이에 따라 투자주의종목 및 투자경고종목으로 지정될 가능성이 있습니다. 투자주의종목 및 투자경고종목 지정 후 실제 매매거래정지 조치가 취해져 해당 종목의 환금성을 제한할 가능성도 상존하며, 합리적인 사유 없이 주가의 급변동으로 투자자의 손실이 발생할 수 있으니 투자자께서는 이 점에 유의하여 투자에 임하시기 바랍니다.투자주의종목 및 투자경고종목에 지정된다는 것은 투기적이거나 불공정거래의 개연성이 있는 종목이 있을 있고 주가 급등락에 따라 투자자의 손실에 영향을 줄 수 있다는 의미가 있습니다. 투자자들께서는 당사가 최근 3년간 투자주의종목 6회에 지정된 만큼, 당사의 주가 급등락에 따른 뇌동매매에 반드시 유의하여 주시기 바랍니다. 또한, 투자시 잠재적 불공정거래가 있을 가능성을 염두에 두고 임하시기 바랍니다.

바. 상장기업의 관리감독기준 강화에 따른 위험

최근 상장 기업에 대한 금융감독기관 등의 관리감독기준이 엄격해지고 있는 상황으로 관련 규정을 위반할 경우 주권매매정지, 관리종목지정, 상장폐지실질심사, 상장폐지 등의 조치가 취해질 수 있습니다. 증권신고서 제출 전일 현재 당사는 관리종목 지정 또는 코스닥시장 퇴출 요건 중 해당되는 사항이 없습니다. 그러나, 향후 당사의 재무상태가 지속적으로 악화되어 자본잠식 상태가 나타나거나 영업실적 적자가 지속되는 등의 내생적 변수, 또는 보통주 거래량 급락 등의 예상하지 못한 외생적 변수로 인하여 상장규정에 저촉되는 상태가 될 가능성을 배제할 수 없습니다. 투자자께서는 이 점에 유의하시고, 회사의 실적, 재무상태 및 주식 시장의 상황을 한국거래소 상장규정과 함께 주의깊게 모니터링하실 필요성이 있습니다.

특히 코스닥시장상장규정 제53조(관리종목), 코스닥시장상장규정 제54조(형식적 상장폐지) 및 제56조(상장적격성 실질심사에 따른 상장폐지) 등의 규정사항에 해당되어 관리종목 지정 및 상장폐지 등이 발생할 위험에 유의하시기 바랍니다.

최근 상장 기업에 대한 금융감독기관 등의 관리감독기준이 엄격해지고 있는 상황으로 관련 규정을 위반할 경우 주권매매정지, 관리종목지정, 상장폐지실질심사, 상장폐지 등의 조치가 취해질 수 있습니다.증권신고서 제출 전일 현재 당사는 관리종목 지정 또는 코스닥시장 퇴출 요건 중 해당되는 사항이 없습니다. 그러나, 향후 당사의 재무상태가 지속적으로 악화되어 자본잠식 상태가 나타나거나 영업실적 적자가 지속되는 등의 내생적 변수, 또는 보통주 거래량 급락 등의 예상하지 못한 외생적 변수로 인하여 상장규정에 저촉되는 상태가 될 가능성을 배제할 수 없습니다. 투자자께서는 이 점에 유의하시고, 회사의 실적, 재무상태 및 주식 시장의 상황을 한국거래소 상장규정과 함께 주의깊게 모니터링하실 필요성이 있습니다.

특히 코스닥시장상장규정 제53조(관리종목), 코스닥시장상장규정 제54조(형식적 상장폐지) 및 제56조(상장적격성 실질심사에 따른 상장폐지) 등의 규정사항에 해당되어 관리종목 지정 및 상장폐지 등이 발생할 위험에 유의하시기 바랍니다.

자세한 금융관련 법규는 "국가법령정보센터(https://law.go.kr)", "금융감독원 금융법규서비스(https:/fss.or.kr)", "KRX 법무포털(https://rule.krx.co.kr)" 등을 참고하시기 바랍니다.

[코스닥시장 관리종목 지정요건 및 상장폐지요건 & 해당여부검토]

구 분
관리종목 지정(「코스닥시장 상장규정」 제53조)
상장폐지(「코스닥시장 상장규정」 제54조, 제56조)
회사현황
관리종목해당여부
항목별지정유예

사업연도
금액(백만원)/비율(%) /내용
지정요건
지정유예
종료시점

1) 매출액 미달(별도)
최근 사업연도 30억 원 미만 (지주회사는 연결기준)- 이익미실현기업 또는 기술성장기업은 상장후 5년간 미적용- 기술성장기업 중 A), B), C) 중 어느 하나에 해당하는 제약·바이오기업은 최근 사업연도 미적용A) 최근 사업연도 말「제약산업 육성 및 지원에 관한 특별법」에 따른 혁신제약기업이 세칙으로 정한 요건을 충족하는 경우B) 최근 사업연도의 일평균 시가총액 4,000억 이상이며, 그 금액이 현재의 자본금을 초과하는 기업이 세칙으로 정하는 요건을 충족하는 경우C) 최근 3사엽언도의 매출액 합계 90억 이상이며, 최근 사업연도의 직전 사업연도의 매출액이 30억 이상인 경우
2년 연속 매출액 30억 원 미만　　　[실질심사] 이익미실현기업 관련 관리종목지정 유예기간 중 최근 3사업연도 연속으로 매출액이 5억 원 미만이면서 전년 대비 100분의 50 이상의 매출액 감소가 공시 등을 통해 확인되는 경우
2023년(별도)
81,441
미해당
미해당
-

2) 법인세비용차감전 계속사업손실(연결)
최근 3사업연도중 2사업연도에 각각 당해 사업연도말 자기자본의 50%를 초과하는 법인세비용차감전계속사업손실이 있고 최근사업연도에 법인세비용차감전계속사업손실이 있는 경우- 이익미실현 기업은 상장 후 5년간 미적용- 기술성장기업은 상장후 3년간 미적용
관리종목 지정후 자기자본50% 이상(&10억 원 이상)의 법인세비용차감전계속사업손실 발생　[실질심사] 이익미실현기업 관련, 관리종목지정 유예기간 중 최근 3사업연도 연속으로 매출액이 5억 원 미만이면서 전년 대비 100분의 50 이상의 매출액 감소가 공시 등을 통해 확인되는 경우
2023년(연결)2022년(연결)2021년(연결)
--6,604 / 10.17%-35,082 / 50.12%
미해당
미해당
-

3) 자본잠식 등
다음의 어느 하나에 해당하는 경우A) 최근 사업연도말을 기준으로 자본잠식률 50%이상B) 최근 사업연도말을 기준으로 자기자본 10억 원 미만
가)최근 사업연도말 현재 완전자본잠식의 경우　나)(A) 관리종목 지정후 도래하는 사업연도말 자본잠식률이 50%이상인 경우　다)(B) 관리종목 지정후 도래하는 사업연도말 자기자본이 10억 원 미만인 경우　[실질심사] 사업보고서 또는 반기보고서의 법정제출 기한까지 당해 상장폐지 기준 해당사실을 해소하였음을 입증하는 재무제표 및 이에 대한 감사인(정기재무제표에 대한 감사인과 동일한 감사인에 한함)의 감사보고서를 제출하는 경우 가~다목까지의 규정을 적용하지 않음.
2023년(별도)
자본잠식상태 아님
미해당
미해당
-

5) 시가총액 미달
보통주 시가총액 40억 원 미만 30일간 지속　-천재지변, 시장상황의 급격한 변동 등으로 거래소가 시장 관리를 위하여 필요하다고 인정될 경우 적용배제 가능
관리종목 지정후 90일 기간 경과하는 동안i) 시가총액 40억 이상으로 10일 이상 계속ii) 시가총액 40억 이상인 일수가 30일 이상둘중 하나라도 충족하지 못하면 상장폐지
증권신고서제출전일기준
해당사항 없음
미해당
미해당
-

6) 정기보고서 미제출
사업보고서, 반기보고서 또는 분기보고서를 법정제출기한 내에 제출하지 않거나, 정기주총에서 재무제표 미승인 or 정기주총 미개최할 경우
관리종목 지정법인이 다음 회차에 다음 어느 하나에 해당하는 경우가)분기, 반기, 사업보고서를 법정제출기한내에 미제출나)사업보고서의 법정제출기한까지 정기주주총회를 미개최하거나 정기주주총회에서 재무제표 미승인다)최근 2년간 3회 이상 분기, 반기, 사업보고서 법정제출기한까지 제출하지 아니한 경우라)법정제출기한까지 사업보고서를 제출하지 아니한 후 법정제출기한의 다음날부터 10일 이내 사업보고서 미제출
2023년
사업보고서제출일2024년 03월 21일
미해당
미해당
-

7) 불성실공시
-
[실질심사]1년간 불성실공시 벌점 15점 이상
증권신고서제출 전일 기준
해당사항 없음
미해당
미해당
-

8) 지배구조 미달
최근 사업연도 사업보고서상A)사외이사의 수가 법에서 정하는 수에 미달B)법에서 정하는 감사위원회를 구성하지 않거나 구성요건을 충족하지 아니하는 경우
관리종목 지정법인이 다음 사업연도에 동일한 상태에 해당하는 경우
2023년
해당사항 없음
미해당
미해당
-

9) 거래량 미달
분기 월 평균거래량이 유동주식수의 1%에 미달- 신규상장법인(신규상장일이 속하는 분기에 한정), 월평균거래량 1만주 이상, 법에 따른 유동성공급계약 체결, 소액주주 300인이상이 20%이상 지분 보유 등은 적용배제
관리종목 지정법인이 다음 분기에도 연속하여 동 규정에 의한 거래량 미달상태가 계속되는 경우
2023년
해당사항 없음
미해당
미해당
-

10) 주식분산 미달
소액주주 200인 미만 or 소액주주지분 20% 미만　- 300인 이상의 소액주주가 유동주식수의 10% 이상으로서 100만주 이상을 소유, 해외증권시장에 상장된 경우는 적용배제
관리종목 지정법인이 1년 이내에 동 규정에 의한 주식분산기준미달을 해소하지 아니하는 경우
2023년
소액주주수12,178인소액주주지분73.25%
미해당
미해당
-

11) 회생절차 개시신청
"채무자 회생 및 파산에 관한 법률" 제34조에 의한 회생 절차개시 신청이 있는 경우
[실질심사]관리종목 지정법인이 다음의 어느 하나에 해당하는 경우 코스닥시장 상장폐지실질심사위원회의 심사를 거쳐 상장폐지가)법원의 회생절차개시신청 기각, 회생절차개시결정 취소, 회생계획 불인가 또는 회생절차폐지의 결정 등이 있은 때나) 실질심사 제출서류 상 투자자 보호를 위하여 중요한 사항이 누락되거나 거짓 기재된 경우
증권신고서제출 전일 기준
해당사항 없음
미해당
미해당
-

12) 파산신청
코스닥시장 상장법인에 대하여 「채무자 회생 및 파산에 관한 법률」 제294조에 의한 파산신청이 있는 경우
증권신고서제출 전일 기준
해당사항 없음
미해당
미해당
-

13) 기타
- 형식적 상장폐지 사유 또는 상장적격성 실질심사에 따른 상장폐지 사유가 발생한 경우- 변경ㆍ추가상장이 유예된 기간 중에「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」에 따른 재무관리 기준을 위반한 경우
- 감사보고서 부적정·의견거절·범위제한한정- 최종부도 또는 은행거래정지- 해산사유(피흡수합병, 파산선고)- 정관 등에 주식양도제한 두는 경우- 유가증권시장 상장의 경우- 우회상장시 우회상장관련 규정 위반시(심사종료전 기업결합완료 및 보호예수 위반 등)　[실질심사] 기업의 계속성, 코스닥시장의 건정성 등을 종합적으로 고려하여 상장폐지가 필요하다고 인정되는경우- 횡령·배임 혐의가 공시 등을 통해 확인되는 경우- 형식적 상장폐지 또는 상장적격성 실질심사를 회피하기 위하여 증자, 분할 또는 사업부 매각 등을 한 것으로 인정되는 경우- 주된 영업이 정지된 경우- 매출채권 이외의 채권에서 상당한 규모의 손상차손 발생이 공시 등을 통해 확인되는 경우 등
증권신고서제출 전일 기준
해당사항 없음
미해당
미해당
-

출처 : 당사 제시

사. 분석정보의 한계 및 투자판단 관련 위험
본 증권신고서의 효력발생은 정부가 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 이 유가증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니며, 기재사항은 청약일 이전에 변경될 수 있습니다. 본 주식을 청약하고자 하는 투자자께서는 투자결정을 하기 전에 본 증권신고서의 상기 투자위험요소 뿐만 아니라 다른 부분 또한 주의 깊게 검토한 후 이를 고려하여 최종적인 투자판단을 해야 합니다.
다만, 당사가 현재 알고 있지 못하거나 중요하지 않다고 판단하여 상기 투자위험요소에 기재하지 않은 사항이라 하더라도 당사의 운영에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있다는 가능성을 배제할 수 없습니다.
따라서 투자자께서는 상기 투자위험요소에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안 되며, 다양한 방면에서 신중한 검토를 병행하여 독자적으로 판단할 필요가 있습니다.

본 증권신고서의 효력발생은 정부가 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 이 유가증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니며, 기재사항은 청약일 이전에 변경될 수 있습니다. 본 주식을 청약하고자 하는 투자자께서는 투자결정을 하기 전에 본 증권신고서의 상기 투자위험요소 뿐만 아니라 다른 부분 또한 주의 깊게 검토한 후 이를 고려하여 최종적인 투자판단을 해야 합니다. 다만, 당사가 현재 알고 있지 못하거나 중요하지 않다고 판단하여 상기 투자위험요소에 기재하지 않은 사항이라 하더라도 당사의 운영에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있다는 가능성을 배제할 수 없습니다. 따라서 투자자께서는 상기 투자위험요소에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안 되며, 다양한 방면에서 신중한 검토를 병행하여 독자적으로 판단할 필요가 있습니다.당사는 상기한 투자위험요소 외에도 불안정한 경제상황 등에 의하여 직·간접적으로 영향을 받을 수 있습니다. 당사의 재무제표는 당사의 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 경제상황에 대한 경영자의 현재까지의 평가를 반영하고 있으나, 실제 결과는 현재시점에서의 평가와는 상당히 다를 수 있는 점을 유의하시기 바랍니다.만일 상기 투자위험요소가 실제로 발생할 경우, 당사의 사업환경과 재무상태, 기타 운영결과에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 이에 따른 주가 하락으로 투자자께서는 금번 공모 과정에서 취득하게 되는 주식의 투자금액의 일부 또는 전부를 잃을 수 있습니다. 또한 금번 공모를 위한 분석 중에는 예측정보가 포함되어 있습니다. 그러나 예측정보에 대한 실제 결과는 대내외적으로 여러가지 요소들의 영향에 따라 최초에 예측했던 것과 다를 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

아. 차입공매도 유상증자 참여 제한 관련 위험
주권상장법인이 유상증자 계획을 공시한 이후 해당 기업의 주식을 공매도 한 자는 증자참여를 제한하되, 예외적인 경우 증자참여를 허용하고 있습니다(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제180조의4). 이와 관련 유상증자 참여가 제한되는 공매도 시점과 증자참여가 허용되는 예외사유를 행령에서 정하도록 위임하고 있습니다. 시행령에 따르면,
유상증자 계획이 공시된 다음 날부터, 발행가격 산정을 위한 대상 거래기간의 마지막날(발행가격 산정 기산일)까지 공매도 한 경우 증자참여가 제한됩니다.

주권상장법인이 유상증자 계획을 공시한 이후 해당 기업의 주식을 공매도 한 자는 증자참여를 제한하되, 예외적인 경우 증자참여를 허용하고 있습니다(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제180조의4). 이와 관련 유상증자 참여가 제한되는 공매도 시점과 증자참여가 허용되는 예외사유를 행령에서 정하도록 위임하고 있습니다. 시행령에 따르면, 유상증자 계획이 공시된 다음 날부터, 발행가격 산정을 위한 대상 거래기간의 마지막날(발행가격 산정 기산일)까지 공매도 한 경우 증자참여가 제한됩니다. (「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」제208조의4 제1항)

청약이 금지되는 공매도 거래 기간

시작일
종료일

2025년 02월 08일
2025년 04월 09일

다만, 다음의 경우 공매도를 통해 발행가격에 부당한 영향을 미쳤다고 보지 않아 증자참여가 허용됩니다(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」제208조의4 제2항).(ⅰ) 마지막 공매도 이후 발행가격 산정 기산일까지 공매도 주문 수량 이상을 증권시장 정규거래시간에 매수(체결일 기준)(ⅱ) 금융위원회가 정하는 기준을 충족한 독립된 거래단위를 운영하는 법인 내에서 공매도를 하지 않은 거래단위가 증자참여(ⅲ) 시장조성 또는 유동성공급을 위한 거래과정에서 공매도
상기 공매도제도 개선 관련 자본시장법 시행령 개정안에 따라, 당사의 주식을 해당 기간 동안 공매도하는 투자자께서는 금번 유상증자 참여가 제한될 수 있음을 유의하시기 바랍니다. 해당 법령과 관련된 자세한 금융관련 법규는 "국가법령정보센터(https://law.go.kr)", "금융감독원 금융법규서비스(https:/fss.or.kr)", "KRX 법무포털(https://rule.krx.co.kr)" 등을 참고하시기 바랍니다.

자. 공시서류 정정에 따른 일정 변경 위험
본 공시서류는 공시심사과정에서 일부 내용이 정정될 수 있으며,
투자판단과 밀접하게 연관된 주요 내용이 변경될 경우에는 본 신고서상의 일정에 차질을 가져올 수 있습니다. 또한, 관계기관과의 업무진행 과정에서 일정이 변경될 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제120조 제3항에 의거하여 본 증권신고서의 효력의 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 투자자에게 귀속됩니다.

「자본시장과 금융투자업에관한 법률」제120조(신고의 효력발생시기 등)

① 제119조제1항 및 제2항에 따른 증권의 신고(이하 "증권신고"라 한다)는 그 증권신고서가 금융위원회에 제출되어 수리된 날부터 증권의 종류 또는 거래의 특성 등을 고려하여 총리령으로 정하는 기간이 경과한 날에 그 효력이 발생한다.② 금융위원회는 증권신고서의 형식을 제대로 갖추지 아니한 경우 또는 그 증권신고서 중 중요사항에 관하여 거짓의 기재 또는 표시가 있거나 중요사항이 기재 또는 표시되지 아니한 경우를 제외하고는 그 수리를 거부하여서는 아니 된다.③ 제1항의 효력의 발생은 그 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부에서 그 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니한다.④ 증권의 발행인은 증권신고를 철회하고자 하는 경우에는 그 증권신고서에 기재된 증권의 취득 또는 매수의 청약일 전일까지 철회신고서를 금융위원회에 제출하여야 한다

본 공시서류는 공시심사과정에서 일부 내용이 정정될 수 있으며, 투자판단과 밀접하게 연관된 주요 내용이 변경될 경우에는 본 신고서상의 일정에 차질을 가져올 수 있습니다. 또한, 관계기관과의 업무진행 과정에서 일정이 변경될 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

차. 경영환경 변화 등에 따른 위험
당사의 주가는 국내외 주식시장 환경 변화와 같은 외부적 요인에 영향을 받아 변동할 가능성이 존재하며,

당사의 외부적인 경영환경 변화에 따라 당사 실적이 악화될 가능성이 높아질 경우 당사의 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

만일 상기 투자위험요소에 기재한 내용 중 부정적인 요소가 현실화될 경우 당사 및 종속회사의 사업, 재무상태, 기타 운영결과에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있으며, 이에 따라 투자자가 금번 공모 과정에서 취득하게 되는 당사 주식의 시장가격이 하락하여 투자금액에 손실이 발생할 수도 있음을 유의하시기 바랍니다.

당사의 주가는 국내외 주식시장 환경 변화와 같은 외부적 요인에 영향을 받아 변동할 가능성이 존재하며, 당사의 외부적인 경영환경 변화에 따라 당사 실적이 악화될 가능성이 높아질 경우 당사의 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.본 건 공모 주식을 청약하고자 하는 투자자들은 투자결정을 하기 전에 본 증권신고서의 다른 기재 부분 뿐만 아니라 상기 투자위험요소를 주의 깊게 검토한 후 이를 고려하여 최종적인 투자판단을 해야 하며, 당사가 현재 알고 있지 못하거나 중요하지 않다고 판단하여 상기 투자위험요소에 기재하지 않은 사항이라 하더라도 당사의 운영에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있다는 가능성을 배제할 수는 없으므로, 투자자는 상기 투자위험요소 및 본 신고서에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 자신의 독자적인 판단에 의해서 투자하셔야 합니다.만일 상기 투자위험요소에 기재한 내용 중 부정적인 요소가 현실화될 경우 당사 및 종속회사의 사업, 재무상태, 기타 운영결과에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있으며, 이에 따라 투자자가 금번 공모 과정에서 취득하게 되는 당사 주식의 시장가격이 하락하여 투자금액에 손실이 발생할 수도 있음을 유의하시기 바랍니다.

카. 유상증자 철회에 따른 위험

금번 유상증자 진행 과정에서 모집 절차의 진행에 중대한 영향을 미칠 만한 사유가 발생하여 당사 혹은 대표주관회사의 판단으로 유상증자가 철회될 수 있습니다.

유상증자 납입 전에 철회될 경우 청약으로 인한 손실은 발생하지 않으나, 철회 시점에 따라 권리락에 따른 주가하락 등으로 인한 손실이 발생할 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

금번 유상증자 진행 과정에서 모집 절차의 진행에 중대한 영향을 미칠 만한 사유가 발생하여 당사 혹은 대표주관회사의 판단으로 유상증자가 철회될 수 있습니다.유상증자 납입 전에 철회될 경우 청약으로 인한 손실은 발생하지 않으나, 철회 시점에 따라 권리락에 따른 주가하락 등에 인한 손실이 발생할 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

타. 집단 소송 제기 위험

당사가 금번 유상증자를 진행하는 과정에서 소송의 사유가 발생할 경우,
예상하지 못한 시점에서 집단소송의 당사자가 될 수 있습니다. 이 경우, 동 소송에 대응하는데 상당한 시일이 소요될 뿐만 아니라 금전적인 비용을 지출하여 경영활동에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사가 금번 유상증자를 진행하는 과정에서 잘못된 정보를 제공하거나 부실감사 등으로 인해 주주에게 손해가 발생할 경우, 일부 주주들로부터 집단 소송이 제기되어 경영활동에 중대한 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제125조에 따르면, 증권신고서와 투자설명서에 기재한 사항 중 중요한 내용들이 거짓 기재되어 있거나 해당 정보가 누락되어 손해가 발생한 경우에는 당사와 대표주관회사 등 관련 당사자들이 이러한 손해를 배상할 책임이 있습니다.

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제125조 (거짓의 기재 등으로 인한 배상책임)

① 증권신고서(정정신고서 및 첨부서류를 포함한다. 이하 이 조에서 같다)와 투자설명서(예비투자설명서 및 간이투자설명서를 포함한다. 이하 이 조에서 같다) 중 중요사항에 관하여 거짓의 기재 또는 표시가 있거나 중요사항이 기재 또는 표시되지 아니함으로써 증권의 취득자가 손해를 입은 경우에는 다음 각호의 자는 그 손해에 관하여 배상의 책임을 진다. 다만, 배상의 책임을 질 자가 상당한 주의를 하였음에도 불구하고 이를 알 수 없었음을 증명하거나 그 증권의 취득자가 취득의 청약을 할 때 그 사실을 안 경우에는 배상의 책임을 지지 아니한다. <개정 2009.2.3, 2013.5.28>1. 그 증권신고서의 신고인과 신고 당시의 발행인의 이사(이사가 없는 경우 이제 준하는 자를 말하며, 법인의 설립 전에 신고된 경우에는 그 발기인을 말한다)2. [상법] 제401조의2제1항 각 호의 어느 하나에 해당하는 자로서 그 증권신고서의 작성을 지시하거나 집행한 자3. 그 증권신고서의 기재사항 또는 그 첨부서류가 진실 또는 정확하다고 증명하여 서명한 공인회계사·감정인 또는 신용평가를 전문으로 하는자 등(그 소속단체를 포함한다) 대통령령으로 정하는 자4. 그 증권신고서의 기재사항 또는 그 첨부서류에 자기의 평가·분석·확인 의견이 기재되는 것에 대하여 동의하고 그 기재내용을 확인한 자5. 그 증권의 인수인 또는 주선인(인수인 또는 주선인이 2인 이상인 경우에는 대통령령으로 정하는 자를 말한다)6. 그 투자설명서를 작성하거나 교부한 자7. 매출의 방법에 의한 경우 매출신고 당시의 매출인(후략)

한편, 「증권관련 집단소송법」제12조 (소송허가 요건)에 따르면, 50명 이상의 개인이 발행주식총수의 1만분의 1 이상을 보유할 경우 한 명 이상의 대표 당사자가 상기 50인 이상의 당사자들을 대리하여 회사가 발행한 증권의 거래과정에서 발생한 피해에 대하여 소송을 제기할 수 있습니다. 증권신고서 및 투자설명서에서 기재된 잘못된 내용, 잘못된 사업보고서의 공시, 내부자거래에 의한 손해배상청구 및 회계부정으로 인한 손해배상 청구 등이 주요한 소송사유에 포함됩니다.

「증권관련 집단소송법」 제12조 (소송허가 요건)

① 증권관련집단소송 사건은 다음 각 호의 요건을 갖추어야 한다.1. 구성원이 50인 이상이고, 청구의 원인이 된 행위 당시를 기준으로 그 구성원이 보유하고 있는 증권의 합계가 피고 회사의 발행 증권 총수의 1만분의 1 이상일 것2. 제3조제1항 각 호의 손해배상청구로서 법률상 또는 사실상의 중요한 쟁점이 모든 구성원에게 공통될 것3. 증권관련집단소송이 총원의 권리 실현이나 이익 보호에 적합하고 효율적인 수단일4. 제9조에 따른 소송허가신청서의 기재사항 및 첨부서류에 흠이 없을 것② 증권관련집단소송의 소가 제기된 후 제1항제1호의 요건을 충족하지 못하게 된 경우에도 제소의 효력에는 영향이 없다.

당사가 금번 유상증자를 진행하는 과정에서 상기한 소송의 사유가 발생할 경우, 예상하지 못한 시점에서 집단소송의 당사자가 될 수 있습니다. 이 경우, 동 소송에 대응하는데 상당한 시일이 소요될 뿐만 아니라 금전적인 비용을 지출하여 경영활동에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

파. 기타 투자자 유의사항

본 건 유상증자를 통해 취득한 당사의 주식 가치는 하락할 수 있으며, 본 공시서류에서 제시된 투자위험요소 및 기타 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 투자자 여러분의 독자적인 판단에 의해야 함을 다시 한 번 유의하시기 바랍니다.

(1) 금번 유상증자 실시로 당사의 주식가치가 향후 하락할 수 있습니다.(2)「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제120조 제3항에 의거하여 본 증권신고서의 효력의 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 투자자에게 귀속됩니다.(3) 본 공시서류의 공시심사 과정에서 기재사항은 청약일 이전에 변경될 수 있고, 일부 내용은 정정될 수 있으며, 투자판단과 밀접하게 연관된 주요내용이 변경될 시에는 본 신고서상의 일정에 차질을 가져올 수 있습니다. 또한, 관계기관과의 업무진행 과정에서 일정이 변경될 수도 있습니다.(4) 본 건 공모주식을 청약하고자 하는 투자자들은 투자결정을 하기 전에 본 증권신고서의 다른 기재 부분 뿐만 아니라 상기 투자위험요소를 주의 깊게 검토한 후 이를 고려하여 최종적인 투자판단을 해야 합니다. 다만, 당사가 현재 알고 있지 못하거나 중요하지 않다고 판단하여 상기 투자위험요소에 기재하지 않은 사항이라 하더라도 당사의 운영에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있다는 가능성을 배제할 수는 없으므로, 투자자는 상기 투자위험요소에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 자신의 독자적인 판단에 의해야 합니다.(5) 당사는 상기한 투자위험요소 외에도 전반적으로 불안정한 경제상황 등에 의하여 직접적으로 또는 간접적으로 영향을 받을 수 있습니다. 당사의 재무제표는 당사의 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 경제상황에 대한 경영자의 현재까지의 평가를 반영하고 있으나, 그 실제 결과는 현재시점에서의 평가와는 상당히 다를 수 있는 만큼, 투자자께서는 이 점을 유의하여 투자에 임하시기 바랍니다.(6) 만일 상기 투자위험요소가 실제로 발생하는 경우 당사의 사업, 재무상태, 기타 운영결과에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있으며, 이에 따라 투자자가 금번 공모 과정에서 취득하게 되는 당사 주식의 시장가격이 하락하여 투자금액의 일부 또는 전부를 잃게 될 수도 있습니다.(7) 본건 공모를 위한 분석 중에는 예측정보가 포함되어 있습니다. 그러나 예측정보에 대한 실제 결과는 대내외적으로 여러가지 요소들의 영향에 따라 애초에 예측했던 것과 다를 수 있습니다.(8) 금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 사업보고서(분기 및 반기보고서 포함) 및 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있으니 투자의사를 결정하시는 데 참조하시기 바랍니다.본 건 유상증자를 통해 취득한 당사의 주식 가치는 하락할 수 있으며, 본 공시서류에서 제시된 투자위험요소 및 기타 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 투자자 여러분의 독자적인 판단에 의해야 함을 다시 한 번 유의하시기 바랍니다.

IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

SK증권(주)는 (주)상지건설 주주우선공모증자의 모집주선회사이며, 투자중개업자로서 타인의 계산으로 증권의 발행ㆍ인수에 대한 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 영업으로 하게 되며, 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」상 증권의 인수업무를 수행하지 않습니다.

V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
20,000,000,000

발행제비용 (2)
216,600,000

순수입금 ((1)-(2))
19,783,400,000

주)

상기 금액은
예
정발행가액을 기준으로 산정한 금액인 바, 모집가액 확정시 변경될 수 있습니다.

나. 발행제비용의 내역

(단위 : 원)

구 분
금액
계산 근거

발행분담금
3,600,000

총모집금액 * 0.018%(10원 미만 절사)
(금융기관분담금 징수 등에 관한 규정 제5조)

모집주선수수료
150,000,000
정액 1.5억원

추가상장수수료
3,400,000

250만원 + 100억원 초과금액의 10억원당 9만원
(코스닥시장상장규정 시행세칙 별표 14)

등기관련비용
8,000,000
등록세(증자자본금의 0.4%)(지방세법 제28조)

지방교육세
1,600,000
교육세(등록세의 20%)

기타비용
50,000,000
투자설명서 인쇄/발송비 등

합계
216,600,000
-

주1)

상기 금액은
예정발행가액을 기준으로 산정한 금액입니다.

주2)
상기 금액은 공모금액 및 실권규모에 따라 변경될 수 있으며, 상기 기재 금액은 청약 초과로 인하여 실권이 발생하지 않은 상황을 가정하여 산정되었습니다.

2. 자금의 사용 목적

가. 공모자금 사용 계획

(기준일 :
2025년 02월 07일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계

-
-
12,000
8,000
-
-
20,000

나. 공모자금 세부 사용목적

금번 유상증자 자금 사용내역 우선순위는 아래와 같습니다.

[금번 유상증자 자금 사용내역 우선순위]

(단위 : 백만원)

구 분
세부 내역
자금 사용 시기
금 액
우선순위

채무상환자금
(주)카일룸디앤디에 대한 차입금 상환
2025년 중
8,000
1순위

운영자금
건설현장 운영자금
2025년 중
12,000
2순위

합 계
20,000
-

주1)
상기 우선순위는 금번 유상증자 진행에 소요되는 발행제 비용을 제외한 우선순위 입니다.

주2)
상기 금액은 공모금액 및 실권규모에 따라 변경될 수 있으며, 상기 기재 금액은 청약 초과로 인하여 실권이 발생하지 않은 상황을 가정하여 산정되었습니다.

주3)
발행제비용은 당사의 자체현금으로 지급될 예정입니다.

당사는 건설회사로서 지속적인 성장을 위해 재무 건전성 강화와 수주 잔액 대비 적정 규모의 운영자금 확보가 필수적입니다. 특히, 건설회사가 수주하고자 하는 공사가 PF 사업장인 경우, 금융 및 신탁사의 본 PF 심의에서 PF 채무보증과 책임준공확약 등 시공사의 신용보강이 매우 중요한 심사 요건으로 작용합니다. 신용등급이 좋지 않을 경우, 수주 활동에 제약이 생길 수 있습니다. 또한, 수주한 건설 현장에서 원활한 자금 흐름이 이루어지지 않으면 공사가 중단되거나 지연될 가능성이 있으며, 이는 시장 신뢰도 하락으로 이어져 신규 수주에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 따라서, 당사는 차입금을 줄이고 재무 상태를 개선하여 수주한 공사 규모에 맞는 적정 규모의 운영자금을 확보하고자 합니다.

1) 채무상환자금 - 단기차입금

[단기차입금 상세 현황]

(K-IFRS, 별도)
(단위: 백만원)

차입처
차입종류
이자율(%)
금액
상환대상

건설공제조합
기본운용자금
1.13
1,200
-

㈜중앙첨단소재
기본운용자금
8.50
3,000
-

㈜카일룸디앤디
기본운용자금
6.54
8,520
상환대상

합 계
12,720
-

금번 채무상환자금 중 단기차입금 상환예정금액
8,000
-

당사의 증권신고서 제출 전일 현재 단기차입금은 127억원 수준입니다. 이에 당사는 1순위 자금사용목적으로 80억원을 단기차입금 상환에 사용할 예정이며, 상환대상은 상기 표와 같습니다. 다만, 금번 유상증자로 인해 실제 납입되는 대금이 확정되지 않았기에 상기 단기차입금 중 상환 금액은 변동될 수 있습니다.

2) 운영자금당사는 금번 유상증자 납입금 중 일부를 다음과 같이
건설현장 운영자금 관련 운영자금에 사용할 예정입니다.

가) 건설현장에서 발생하는 운영자금(운전자금, Working Capital)은 프로젝트를 원활히 수행하기 위해 필요한 단기 자금을 의미합니다. 이는 공사 진행 중 발생하는 각종 비용을 충당하는 역할을 하며, 원활한 자금 흐름이 없으면 공사가 중단되거나 지연될 수 있습니다.(1) 건설현장에서 운영자금의 개념건설현장의 운영자금은 건설 프로젝트가 시작(착공)되고 완료(준공)될 때까지 발생하는 재료비, 인건비, 장비 임대료, 관리비 등을 포함하는 단기 자금입니다. 공사대금은 보통 공사가 일정 수준 이상 진행된 후 지급되기 때문에, 이 기간 동안 필요한 비용을 자체 자금으로 충당해야 합니다.(2) 건설현장 운영자금 주요 항목① 고정비 (Fixed Costs) : 고정적으로 발생하는 비용으로, 공사 진행 여부와 관계없이 지속적으로 지출됩니다. - 현장 사무실 운영비 : 사무실 임차료, 전기·수도세, 통신비 등 - 관리직 인건비 : 현장소장, 공무팀, 안전관리자 등 필수 인력의 급여 - 장비 감가상각비 : 자체 보유 장비의 감가상각 비용 - 보험료 : 공사 관련 보험(건설공사보험, 근로자재해보험 등) - 세금 및 공과금 : 지방세, 부가가치세(VAT), 각종 면허세 등② 변동비 (Variable Costs) : 공사의 진행 상황에 따라 달라지는 비용으로, 공사가 진행될수록 증가합니다. - 자재비 : 철근, 콘크리트, 목재, 시멘트 등 건설자재 구입비 - 노무비(인건비) : 기술자, 기능공, 일용직 근로자의 급여 및 4대 보험료 - 장비 임차료 : 타워크레인, 굴착기, 펌프카 등 외부 장비 대여비 - 하도급비 : 일부 주요 공정을 하도급업체에 맡기는 경우 지급하는 비용 - 유류 및 에너지 : 중장비 및 발전기 가동을 위한 연료비(3) 건설현장 운영자금 조달 방법① 공사선금 (선급금) - 발주처에서 공사 시작 전에 지급하는 계약금 또는 선급금 - 전체 공사비의 일정 비율(통상 10% ~ 15%)을 지급 - 금융권 보증(선급금 보증서) 필수※ 관급 공사의 경우, 선급금 보증서를 발급하면 선급금을 받을 수 있지만, 지급 보증은 보증수수료가 높고, 보증기관이 회사의 신용등급에 따라 발급을 제한하는 경우가 많습니다. 민간 공사에서는 선급금 지급이 드문 편이며, 신탁 사업장의 경우 오히려 공사비의 약 10%를 유보하는 조건의 계약이 일반적입니다. 현재는 선금을 지급받을 수 있는 현장은 전무한 실정입니다.② 공사대금의 기성금 지급 - 공정률에 따라 일정한 비율로 지급되는 방식으로 기성금(Progress Payment)은 공사 진행에 따라 1 ~ 3개월 단위로 지급됩니다. - 일반적으로 기성금 지급 전에 일정 비용을 운영자금으로 충당해야 합니다. - 발주처의 분양 성과가 좋지 않아 계약금이나 중도금이 일정대로 들어오지 않으면 기성금 지급이 지연될 수 있습니다.③ 금융기관 대출- 발주처 사업장이 PF 대출을 받으면 약정된 PF 대출금에서 기성금을 지급받을 수 있습니다. 그러나 조건에 따라 시공사가 PF에 대한 채무보증이나 책임준공 확약을 필요하며, 이는 시공사의 우발채무를 증가시키는 요인이 됩니다.- 건설자금(및 구매자금) 대출 : 외주비나 자재대금에 대해 금융기관이 먼저 지급하고 회사가 이를 상환하는 방식의 약정을 체결하는 것으로 시공사의 신용도가 높지 않으면 시중 은행에서는 불가하고 건설 관계 법령에 따라 출자한 조합의 출자증권을 담보로 차입하는 경우가 많습니다.(4) 건설현장의 운영자금 부족 시 - 자재비, 인건비, 외주비 등의 지급이 지연되면 노무자와 협력사들의 신뢰가 하락하고 공사가 지연되거나 공정 진행이 불가한 상황이 발생할 수 있습니다. - 임금 체불이나 공사 중단 등으로 소송 등 법적 문제가 발생할 수 있습니다.

나) 당사는 금번 유상증자 모집총액 200억원 중 1순위 자금사용목적으로 사용할 채무상환자금 80억원을 제외한 나머지 120억원을 건설현장 운영자금에 충당하여 사용할 예정입니다.

[건설현장 운영자금 사용 예정 현황]

(단위 : 백만원)

구분
사용예정내역
사용예정금액
사용예정시기

증자자금 충당 사용 운영자금
건설현장 운영자금
12,000
2025년 중

자체자금 충당 사용 운영자금
건설현장 운영자금
19,888
2025년 중

합계
31,888

출처 : 당사 제시

당사의 2025 사업연도에 사용이 예상되는 건설현장 운영자금은 총 31,888백만원이며, 그중 120억원을 금번 유상증자 자금으로 사용할 예정입니다. 다만, 금번 유상증자로 인해 실제 납입되는 대금이 확정되지 않았기에 상기 유상증자 납입금으로 사용할 건설현장 운영자금은 변동될 수 있습니다. 현장별 예상 운영자금과 규모가 큰 주요 현장의 명세는 아래와 같습니다.

[현장별 예상 운영자금]

(단위: 백만원)

현장명
주요 사용예정처
사용(예정)시기
금 액(백만)

한남동 라스코 더 맨션 신축공사
자재비, 노무비, 경비, 장비사용료, 외주비 외
2025년 02월 ~ 2025년 12월
14,458

신정동 66-2 공동주택 신축공사
자재비, 노무비, 경비, 장비사용료, 외주비 외
2025년 05월 ~ 2025년 12월
4,639

상지카일룸 에스칼라 신축공사
자재비, 노무비, 경비, 장비사용료, 외주비 외
2025년 06월 ~ 2025년 12월
12,428

기타 소규모 현장 및 관급공사
자재비, 노무비, 경비, 장비사용료, 외주비 외
2025년 02월 ~ 2025년 12월
363

합 계
31,888

출처 : 당사 제시

【한남동 라스코 더 맨션 신축공사】

1. 판매ㆍ공급계약 내용
서울시 용산구 한남동 라스코 더 맨션 연립주택 신축공사(건축, 전기, 통신, 소방)

2. 계약내역
조건부 계약여부
미해당

확정 계약금액
17,600,000,000

조건부 계약금액
-

계약금액 총액(원)
17,600,000,000

최근 매출액(원)
50,350,208,432

매출액 대비(%)
34.96

3. 계약상대방
대한토지신탁 주식회사

-최근 매출액(원)
96,542,873,667

-주요사업
부동산신탁 및 부수업무

-회사와의 관계
-

-회사와 최근 3년간 동종계약 이행여부
미해당

4. 판매ㆍ공급지역
서울특별시 용산구 한남동 1-74 외 1필지 일원

5. 계약기간
시작일
2024-01-12

종료일
2025-09-10

6. 주요 계약조건
-

7. 판매ㆍ공급방식
자체생산
해당

외주생산
해당

기타
건설공사로 '자체생산'은 직영공사, '외주생산'은 하도급 외주공사로 정의되며, 직영공사와 외주공사 혼합방식으로 진행

8. 계약(수주)일자
2023-12-28

9. 공시유보 관련내용
유보기한
-

유보사유
-

10. 기타 투자판단에 참고할 사항

가. 사업(공사) 개요(*, **) : 서울특별시 용산구 한남동 1-74 외 1필지 일원(대지면적 1,102㎡, 연면적 2,994.68㎡)에 지하 3층 ~ 지상 3층 1개 동 연립주택 5세대(고급빌라)를 건설하는 공사입니다.* 사업(공사) 개요는 건축 인허가 사항을 반영한 것으로 사업 시행 과정이나 설계변경 등으로 변경될 수 있습니다.**「서울시 용산구 한남동 라스코 더 맨션 연립주택 신축 사업」 - 위탁자(원 시행자) : 유에스케이얼라이언스 주식회사 - 수탁자(신탁회사, 거래상대방) : 대한토지신탁 주식회사 - 시공사 : 주식회사 상지카일룸나. 상기【2. 계약내역】중 '확정 계약금액'과 '계약금액 총액(원)'은 부가가치세가 제외된 금액입니다.다. 상기【2. 계약내역】중 '최근 매출액(원)'은 2022 사업연도 말 K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.라. 상기【3. 계약상대방】중 '최근 매출액(원)'은 계약상대방의 2022 사업연도 말 K-IFRS 별도재무제표 기준입니다.마. 상기【5. 계약기간】의 '시작일'은 실 착공 예정일(*)이며, '종료일'은 준공기한입니다.* 주무관청으로부터 착공 신고(건축관계자 변경)를 승인받아 실제 공사를 착수하는 날바. 상기【8. 계약(수주)일자】는 공사계약체결일입니다.사. 본건 단일판매·공급계약은 공사계약으로 관계 법령에 따라 '건축공사', '전기공사', '통신공사', '소방공사'로 분리 발주되어 4건의 공사계약으로 체결되었습니다. 본건 현장의 분리 발주된 계약의 계약상대방, 계약조건 등이 모두 동일한 실질적인 하나의 계약으로 상기 계약금액 등은 합산된 금액이며, 본건 하나의 공시로 제출합니다. ① '건축공사' 계약금액 : 16,906,500,000원(부가가치세 별도) ② '전기공사' 계약금액 : 257,000,000원(부가가치세 별도) ③ '통신공사' 계약금액 : 107,500,000원(부가가치세 별도) ④ '소방공사' 계약금액 : 329,000,000원(부가가치세 별도) - 합계(①+②+③+④) : 17,600,000,000원(부가가치세 별도)아. 공사계약서에서 규정하는 조건 등에 따라 공사 기간과 계약 금액 등은 변경될 수 있습니다.

출처 : 전자공시시스템

【
신정동 66-2 공동주택 신축공사
】

1. 판매ㆍ공급계약 내용
신정동 66-2 공동주택 신축공사

2. 계약내역
조건부 계약여부
해당

확정 계약금액
-

조건부 계약금액
51,000,000,000

계약금액 총액(원)
51,000,000,000

최근 매출액(원)
173,869,290,148

매출액 대비(%)
29.33

3. 계약상대방
하이클래스디벨롭 주식회사

- 최근 매출액(원)
-

- 주요사업
부동산개발업

- 회사와의 관계
-

- 회사와 최근 3년간 동종계약 이행여부
미해당

4. 판매ㆍ공급지역
서울시 마포구 신정동 66-2번지 일원

5. 계약기간
시작일
2025-05-01

종료일
2028-06-30

6. 주요 계약조건
계약금ㆍ선급금 유무
무

대금지급 조건 등
가. 조건부 계약에 관한 사항 : 본 계약 체결일로부터 6개월 이내에 본 공사 목적물 개발사업에 대한 금융, 신탁사의 부동산 PF 심의를 득하지 못하는 경우 본 계약은 해제하고 원상회복하기로 함. 단, 당사자 간 협의에 따라 해제를 유예하고 PF 심의를 받기 위한 기간을 연장할 수 있음나. 대금지급 조건 : 월 단위(월 1회) 기성부분금 지급

7. 판매ㆍ공급방식
자체생산
해당

외주생산
해당

기타
건설공사로 '자체생산'은 직영공사, '외주생산'은 하도급 외주공사로 정의되며, 직영공사와 외주공사 혼합방식으로 진행

8. 계약(수주)일자
2025-01-13

9. 공시유보 관련내용
유보기한
-

유보사유
-

10. 기타 투자판단에 참고할 사항

※ 본건 공사도급계약은 PF 승인 조건부 계약으로 계약상대방이 PF 승인을 받지 못하면, 계약이 해지될 수 있습니다. 세부 내용은 상기【6. 주요 계약조건】중 '대금지급 조건 등'에서 '가. 조건부 계약에 관한 사항'과 본항의 하기 '마'목을 참고하여 주시기를 바랍니다.가. 사업(건축) 개요(*) : 서울특별시 마포구 신정동 66-2번지 일원(대지면적 1,271.00㎡, 연면적 8,264.98㎡)에 지하 5층/지상 19층, 1개 동 총 13세대 규모의 공동주택을 건설하는 공사입니다.* 사업(건축)개요는 인허가 과정이나 설계변경 등에 따라 변경될 수 있습니다.나. 상기【2. 계약내역】중 '조건부 계약금액'과 '계약금액 총액(원)'은 부가가치세가 제외된 금액입니다.다. 상기【2. 계약내역】중 '최근 매출액(원)'은 2023 사업연도말 K-IFRS 연결 재무제표 기준입니다.라. 상기【5. 계약기간】의 '시작일'은 착공 예정일이며, '종료일'은 준공 예정일(착공 예정일로부터 38개월)입니다.마. 상기【6. 주요 계약조건】에 따라 계약상대방이 공사 목적물에 대한 개발사업의 PF를 승인받지 못하면, 계약이 해제될 수 있습니다. PF가 승인되어 본 조건의 효력이 소멸하면,【2. 계약내역】중 '조건부 계약금액'을 '확정 계약금액'으로 변경하고 정정 공시로 안내할 예정입니다.바. 상기【8. 계약(수주)일자】는 공사도급계약 체결일입니다.사. 공사도급계약서에서 규정하는 조건 등에 따라 공사 기간과 계약 금액 등은 변경될 수 있습니다.아. 계약상대방이 본건 공사의 사업을 신탁사에 위탁하면 수탁자로 계약상대방이 변경될 수 있으며, 수탁자로 공사도급계약이 승계될 시 정정 공시로 안내할 예정입니다.자. 본건 단일판매·공급계약은 공사도급계약으로 관계 법령에 따라 소방시설공사 등의 전문공사 부분이 분리될 수 있습니다.

출처 : 전자공시시스템

【
상지카일룸 에스칼라 신축공사
】

1. 판매ㆍ공급계약 내용
상지카일룸 에스칼라 신축공사

2. 계약내역
조건부 계약여부
해당

확정 계약금액
-

조건부 계약금액
70,185,000,000

계약금액 총액(원)
70,185,000,000

최근 매출액(원)
173,869,290,148

매출액 대비(%)
40.37

3. 계약상대방
1. 주식회사 카일룸도산(舊, 마스턴제103호논현피에프브이 주식회사)2. 두산미래산업 주식회사

- 최근 매출액(원)
187,868,587

- 주요사업
1. (주)카일룸도산 : 부동산개발업2. 두산미래산업(주) : 부동산개발업

- 회사와의 관계
1. (주)카일룸도산 : 주요 종속회사2. 두산미래산업(주) : 없음

- 회사와 최근 3년간 동종계약 이행여부
미해당

4. 판매ㆍ공급지역
서울특별시 강남구 논현동 98, 98-1, 98-5, 98-6 총 4필지 일원

5. 계약기간
시작일
2025-04-01

종료일
2028-10-31

6. 주요 계약조건
계약금ㆍ선급금 유무
무

대금지급 조건 등
가. 조건부 계약에 관한 사항 : 변경 계약(1차) 체결일(2025-02-05)로부터 6개월 이내에 본 공사 목적물 개발사업에 대한 금융, 신탁사의 부동산 PF 심의를 득하지 못하는 경우 본 계약은 해제하고 원상회복하기로 함. 단, 당사자 간 협의에 따라 해제를 유예하고 PF 심의를 받기 위한 기간을 연장할 수 있음나. 대금지급 조건 : 월 단위(월 1회) 기성부분금 지급

7. 판매ㆍ공급방식
자체생산
해당

외주생산
해당

기타
건설공사로 '자체생산'은 직영공사, '외주생산'은 하도급 외주공사로 정의되며, 직영공사와 외주공사 혼합방식으로 진행

8. 계약(수주)일자
2022-05-24

9. 공시유보 관련내용
유보기한
-

유보사유
-

10. 기타 투자판단에 참고할 사항

※ 본건 공사도급계약은 PF 승인 조건부 계약으로 계약상대방이 PF 승인을 받지 못하면, 계약이 해지될 수 있습니다. 세부 내용은 상기【6. 주요 계약조건】중 '대금지급 조건 등'에서 '가. 조건부 계약에 관한 사항'과 본항의 하기 '차'목을 참고하여 주시기를 바랍니다.가. 사업(건축)개요(*) : 서울특별시 강남구 논현동 98번지 외 3필지 일원(대지면적 2,025.70㎡, 연면적 15,466.99㎡)에 지하 5층, 지상 19층, 1개동 규모의 주거복합시설(**)을 건설하는 공사입니다.* 사업(건축)개요는 건축허가 및 승인 조건 등에 따라 일부 변동의 소지가 있습니다.** 공동주택 24세대, 업무시설(오피스텔) 5호실, 근린생활시설나. 상기【2. 계약내역】중 [확정 계약금액]과 [계약금액 총액(원)]은 부가가치세가 제외된 금액입니다.다. 상기【2. 계약내역】중 [최근 매출액(원)]은 2023 사업연도말 K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.라. 상기【5. 계약기간】의 [시작일]은 착공예정일자이며, [종료일]은 준공예정일자(착공예정일로부터 43개월)입니다.마. 상기【8. 계약(수주)일자】는 공사도급계약 체결일입니다.바. 공사도급계약 및 일반조건, 특약사항 등에 규정하는 조건 등에 따라 공사기간 및 계약금액 등은 변동될 수 있습니다.사. 계약상대방이 본건 공사의 사업을 신탁사에 위탁할 경우 수탁자로 계약상대방이 변경될 수 있으며, 수탁자로 공사도급계약이 승계될 시 정정공시로 안내할 예정입니다.아. 본건 단일판매·공급계약은 공사도급계약으로 관계법령에 따라 소방시설공사 등의 전문 공사 부분을 분리발주하여야 하며, 본건 확정 계약금액은 분리발주 예정분이 포함(합산)된 금액입니다. 상기 '사'항에 따라 수탁자로 공사도급계약이 승계되는 시점에 계약이 분리될 수 있습니다.자. 상기【3. 계약상대방】중 [최근 매출액(원)]은 '계약(수주)일자' 기준 계약상대방 1. (주)카일룸도산의 매출액이며, 계약상대방 2. 두산미래산업(주)은 본건 공사 목적물의 부동산 개발 SPC로 매출이 없어 반영하지 않았습니다.차. 상기【6. 주요 계약조건】에 따라 계약상대방이 공사 목적물에 대한 개발사업의 PF를 승인받지 못하면, 계약이 해제될 수 있습니다. PF가 승인되어 본 조건의 효력이 소멸하면,【2. 계약내역】중 '조건부 계약금액'을 '확정 계약금액'으로 변경하고 정정 공시로 안내할 예정입니다.

출처 : 전자공시시스템

상기 주요 현장 중 '신정동 66-2 공동주택 신축공사'와 '상지카일룸 에스칼라 신축공사'는 당사의 증권신고서 제출 전일 현재 'PF 승인 조건부' 계약 상태입니다. 해당 두 현장은 PF를 승인받지 못하면 계약이 해지될 수 있습니다. 이 점 유의하시기 바랍니다.

3. 자금의 운용계획
당사가 금번 유상증자를 통해 조달한 자금 중 일부 자금은 조달시기와 사용시기가 다소 차이가 있을 수 있습니다. 이에 조달로부터 사용시까지 미사용 자금에 대해서는 자금 사용시점 및 금리에 따라 적격금융기관의 수시입출금 예금, 정기예금 등 금융상품 또는 AA등급대(A1등급대)이상의 단기금융상품으로 운용할 예정입니다.

또한 당사는 금번 유상증자
납입예정일과 금번 자금사용목적의 최종 예상집행시기가 다소 단기간에 걸쳐 진행되는 바, 보다 철저한 유상증자 대금 관리 및 집행 통제를 실행할 예정입니다.당사는 현재 ERP시스템을 사용하여 자금관리를 하고 있으며, 재무회계팀(자금담당)에서 당사 장부와 은행잔액을 실시간으로 대조 확인 할 수 있는 시스템이 구축되어 있고, 자금전용, 사고발생 등에 보다 철저하게 대응할 예정입니다.또한 당사는 자금입출입 관련 재무회계팀 및 최고재무의사결정권자는 발생 사건별 현황보고 체계 및 전자결재 문서화를 통해 철저한 관리 및 내부통제가 진행될 예정이고 최고재무의사결정권자 및 최고경영자는 해당 문건을 확인 및 검토하여 승인할 예정입니다.즉, 당사의 지출규정 등 내부 규정에 따라 자금관리 및 집행이 이루어 지도록 관리함으로써 내부통제시스템이 엄격하게 관리될 수 있도록 노력하고 있습니다. 상기 기재한 자금 사용 목적에 맞게 사용될 수 있도록 철저하게 관리할 계획입니다.이와 더불어 당사는 과거
유상증자 자금관리 등의 내역을 당사의 정기보고서 중 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항에 알맞게 기재한 바, 관련 공시 규정 및 내역을 철저히 준수할 예정입니다.

VI. 그 밖에 투자자보호를 위해 필요한 사항

해당사항 없습니다.

제2부 발행인에 관한 사항

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 개황
가-1. 연결대상 종속회사 현황(요약)

(단위 : 사)

구분
연결대상회사수
주요종속회사수

기초
증가
감소
기말

상장
-
-
-
-
-

비상장
3
-
-
3
3

합계
3
-
-
3
3

※상세 현황은 '상세표-1. 연결대상 종속회사 현황(상세)' 참조

가-2. 연결대상회사의 변동내용

구 분
자회사
사 유

신규연결
-
-

-
-

연결제외
-
-

-
-

나. 회사의 법적ㆍ상업적 명칭당사의 명칭은 주식회사 상지건설이라고 표기합니다. 또한 영문으로는 Sangji Construction, Inc.라 표기합니다. 단, 약식으로 표기할 경우에는 ㈜상지건설이라고 표기하기도 합니다.
다. 설립일자당사는 영상, 음향 및 통신장비 제조업 등을 영위할 목적으로 1979년 6월 21일에 설립되었습니다. 또한 2000년 10월 19일에 코스닥시장에 상장되어, 코스닥시장에서 매매가 개시되었습니다.
라. 본사의 주소, 전화번호 및 홈페이지 주소주소 :
서울특별시 강남구 학동로31길 12, 5층(논현동, 벤쳐캐슬빌딩)전화번호 : 02-517-5174홈페이지 : http://www.sangji.co.kr

마. 중소기업 등 해당 여부

중소기업 해당 여부
해당

벤처기업 해당 여부
미해당

중견기업 해당 여부
미해당

바. 주요 사업의 내용(주요제품 및 서비스 등의 포함) 및 향후 추진하려는 신규사업당사와 연결대상 종속회사들은 부동산개발업(분양공사), 건설업(도급공사), 부동산 관련 용역업 등을 영위하고 있습니다.상세한 내용은 본 공시서류의 'II. 사업의 내용'을 참고하시기를 바랍니다.
사. 신용평가에 관한 사항

당사는 에스씨아이평가정보 주식회사(대한민국)와 나이스평가정보 주식회사(대한민국)로부터 신용등급평가를 받고 있습니다. 재무결산기준일 2023.12.31, 신용등급평가일 2024.04.26 현재 기준 적격심사 및 공공기관 제출 용도의 당사 신용 평가 등급은 'BBB-' 입니다.

【신용등급 현황】

재무결산기준일
신용등급평가일
신용등급
평가회사(신용평가등급범위)
평가용도

2023.12.31
2024.04.26
BBB-
SCI평가정보㈜(AAA ~ D)
적격심사 및 공공기관 제출용도

2022.12.31
2023.04.28
BB-
NICE평가정보㈜(AAA ~ D)
적격심사 및 공공기관 제출용도

2021.12.31
2022.05.02
BB-
NICE평가정보㈜(AAA ~ D)
적격심사 및 공공기관 제출용도

2020.12.31
2021.06.14
BB-
NICE평가정보㈜(AAA ~ D)
적격심사 및 공공기관 제출용도

2019.12.31
2020.06.12
BB0
NICE평가정보㈜(AAA ~ D)
적격심사 및 공공기관 제출용도

【신용등급의 정의】
·SCI 평가정보

SCI 평가정보

신용등급
정 의

AAA
전반적인 신용도가 매우 우수하며, 장래 환경변화에 대한 안정성이 매우 높은 수준임

AA
전반적인 신용도가 우수하며, 장래 환경변화에 대한 안정성이 높은 수준임

A
전반적인 신용도가 우수하나, 장래 환경변화에 대한 안정성이 상위 등급보다는 열위한 수준임

BBB
전반적인 신용도가 양호한 수준이나, 장래 환경변화에 대한 안정성 면에서 다소 불안한 요소가 있음

BB
신용도에 문제는 없으나, 장래 환경변화에 대한 안정성 면에서 불안한 요소가 있음

B
단기적인 신용도에 문제는 없으나, 장래 환경변화에 대한 안정성은 낮은 편임

CCC
신용도가 의문시되며, 채무불이행 가능성이 있음

CC
신용상 위험요소가 많아 채무불이행 가능성이 높음

C
채무불이행 가능성이 매우 높으며, 신용상태가 불량함

D
채무불이행 상태임

* 상기 등급 중 AA부터 CCC까지는 당해 등급 내에서의 상대적 우월 정도에 따라 +,-기호를 부가할 수 있음

·NICE 평가정보

구 분
NICE 평가정보

등 급
정 의

우수
AAA
상거래를 위한 신용능력이 최우량급이며, 환경변화에 충분한 대처가 가능한 기업

AA
상거래를 위한 신용능력이 우량하며, 환경변화에 적절한 대처가 가능한 기업

A
상거래를 위한 신용능력이 양호하며, 환경변화에 대한 대처능력이 제한적인 기업

양호
BBB
상거래를 위한 신용능력이 양호하나, 경제여건 및 환경악화에 따라 거래안정성 저하가능성 있는 기업

보통
BB
상거래를 위한 신용능력이 보통이며, 경제여건 및 환경악화에 따라 거래안정성 저하가 우려되는 기업

B
상거래를 위한 신용능력이 보통이며, 경제여건 및 환경악화에 따라 거래안정성 저하가능성이 높은 기업

열위
CCC
상거래를 위한 신용능력이 보통 이하이며, 거래안정성 저하가 예상되어 주의를 요하는 기업

CC
상거래를 위한 신용능력이 매우 낮으며, 거래의 안정성이 낮은 기업

C
상거래를 위한 신용능력이 최하위 수준이며, 거래위험 발생가능성이 매우 높은 기업

부도
D
현재 신용위험이 실제 발생하였거나 신용위험에 준하는 상태에 처해 있는 기업

평가제외
R
1년 미만의 결산재무제표를 보유하였거나, 경영상태 급변(합병, 영업양수도, 업종변경 등)으로 기업신용 평가등급 부여를 유보하는 기업

* 'AA' 등급부터 'CCC' 등급까지는 등급 내 우열에 따라 +, 0, - 의 세부등급이 부여

아. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정) 및 특례상장에 관한 사항

주권상장(또는 등록ㆍ지정)현황
주권상장(또는 등록ㆍ지정)일자
특례상장 유형

코스닥시장 상장
2000년 10월 19일
해당사항 없음

2. 회사의 연혁

공시대상기간(최근 5사업연도) 중 회사의 주된 변동내용은 아래와 같습니다.

가. 회사의 본점소재지 및 그 변경

변경일자
변경 전
변경 후

2021.06.01
서울특별시 강남구 테헤란로4길 14, 13층(역삼동, 미림타워)
서울특별시 강남구 영동대로 741, 9층(청담동, 은성빌딩)

2024.08.20
서울특별시 강남구 영동대로 741, 9층(청담동, 은성빌딩)
서울특별시 강남구 학동로31길 12, 5층(논현동, 벤쳐캐슬빌딩)

나. 경영진 및 감사의 중요한 변동

변동일자
주총종류
선임
임기만료또는 해임

신규
재선임

2021.08.17
임시주총
사내이사 김영신사내이사 송선용사내이사 김영익사내이사 김동호상근감사 김우영
-
-

2021.08.17
-
대표이사 김영신
-
대표이사 최기보 퇴임(**)

2022.03.31
정기주총
사외이사 천승환
사외이사 최성조
상근감사 노동석 임기만료

2022.09.16
임시주총
사내이사 고지영
-
-

2023.02.08
-
-
-
사외이사 조사무엘민제 사임

2023.02.10
-
-
-
사내이사 조정욱 사임

2023.03.31
정기주총
사내이사 김연수사외이사 조영희
-
-

2024.03.29
정기주총
-
사내이사 김영신사내이사 송선용사내이사 김영익사내이사 김동호상근감사 김우영
-

2024.03.29
-
-
대표이사 김영신
-

2024.03.31
-
-
-
사외이사 임무영 임기만료

* 상기 변동일자 중 대표이사 선임은 이사회 일자입니다.** 대표이사 겸 사내이사 최기보의 임기만료일은 2021년 07월 13일이나, 당시 당사 사내이사 모두 일신상의 사유로 대표이사직을 수행하기 어렵고 주주총회가 근 시일내(2021.08.17)로 예정되어, 있음에 따라「상법」제386조제1항 및 제389조제3항 규정을 근거하여 정식으로 후임 대표이사가 취임될 때까지 퇴임이사가 사내이사와 대표이사의 권리와 의무를 유지하였으며, 2021년 08월 17일에 후임 대표이사가 신규 선임됨에 따라 동일자에 실질적으로 퇴임하였습니다.

다. 최대주주의 변동

(단위 : 주, %)

변동일(*)
최대주주명
소유주식수
지분율
비고

2021.07.16
㈜중앙첨단소재
12,084,353
16.91
제3자배정 유상증자 참여(인수주식 10,884,353주)

* 최대주주 변동일은 유상증자 납입일 익일인 신주의 효력발생일 기준이며, 소유주식수는 기존 단순투자목적 120만주를 포함한 주식 수입니다.** 공시서류 작성기준일 현재 최대주주는 ㈜중앙첨단소재이며, 변동일로부터 현재까지 주식의 장내매수, 유상증자 참여, 회사 발행주식총수의 증가, 주식(액면)병합 등으로 현재 소유주식수는 2,104,464주이고 지분율은 17.62%입니다.
라. 상호의 변경

변경일자
구분
변경 전
변경 후

2024.03.29
국문
주식회사 상지카일룸
주식회사 상지건설

영문
Sangji Caelum, Inc.
Sangji Construction, Inc.

마. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화2021년 08월 17일 개최한 임시주주총회에서 사업목적 추가<추가사항>- 폐기물처리에 관한 기술의 연구 및 개발사업

- 환경관련 엔지니어링사업 및 컨설팅, 서비스업

- 환경개선 기술·제품개발 및 판매사업

- 신재생에너지 연구, 개발, 판매, 관리업

- 발전기, 기타 발전기 및 전기변환장치, 전기장비, 발열체 제조업

- 기화장치(GASIFICATION)설비제작업

- 발전업(기타발전업) 및 발전소 운영업

- 고형폐기물연료(SRF)발전설비 제작 및 운영업

- 플랜트건설 및 판매업

- 환경오염방지시설업

- 폐기물수집 및 처리업

- 폐기물 매립장, 소각장 설치 및 운영업

- 금속재생재료 및 재생용화합물 가공처리업

- 고압가스제조업

- 위 각호에 관련된 연구 및 제품개발 일체

바. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용 - 2021.03.12 논현동 242-31,32 카일룸M 신축공사 계약 체결- 2021.05.25 워커힐 한강 공동주택 신축공사 계약 체결- 2021.07.21 성수동2가 복합시설 신축공사 계약 체결- 2021.09.14 역삼동 653-3 주거복합 신축공사 계약 체결- 2022.04.01 해운대 중동 카일룸 신축공사 계약 체결- 2022.05.24 강남구 논현동 98, 98-1번지 신축공사(주거동) 계약 체결- 2022.07.18 논현동 98번지 외 3필지 주거 업무 복합시설 개발사업 PM 용역- 2022.09.16 22-육-00부대 전기공사(1194) 계약 체결- 2022.09.30 양서면 목왕리 일원 단독주택공사(메종드몽삐에뜨) 계약 체결- 2023.12.28 서울시 용산구 한남동 라스코 더 맨션 연립주택 신축공사(건축, 전기, 통신, 소방) 계약 체결

사. 연결대상 종속회사의 주요 연혁

회사명
일 자
주요내용

㈜카일룸디앤디
2012.11.20
- 회사 설립

2019.08.14
- 상호 변경 (정도주택개발㈜ → ㈜카일룸디앤디)

2020.02.07
- 본점 소재지 변경 (서울시 강남구 학동로→ 서울시 서초구 서초대로)

2021.05.21
- 보통주 4,600주 유상증자 (발행주식총수 72,000주 → 76,600주)

2021.09.16
- 대표이사 변경 (조정욱 → 송선용)

2022.02.04
- 본점 소재지 변경 (서울시 서초구 서초대로 → 서울시 영등포구 의사당대로)

2023.10.31
- 본점 소재지 변경 (서울시 영등포구 의사당대로 → 서울시 강남구 도산대로)

㈜상지그린에너지
2020.05.18
- 회사 설립

2020.05.28
- 나주 송월동 공동주택개발사업의 공동사업을 위한 채무보증

2021.05.19
- 나주 송월동 공동주택개발사업의 공동사업을 위한 채무보증 해소

2021.06.29
- 상호 변경 (㈜카일룸나주 → ㈜상지그린에너지)- 사업목적 추가 (폐기물 관련업 등)

2022.02.04
- 본점 소재지 변경 (서울시 강남구 선릉로 → 서울시 강남구 도산대로)

2023.01.12
- 대표이사 변경 (박해광 → 송선용)

㈜카일룸도산
2020.07.24
- 회사 설립

2022.05.02
- 최대주주 변경 [㈜하나은행(마스턴기회추구일반투자형사모부동산신탁제2호의 신탁업자로서) → ㈜상지건설]

2022.06.30
- 대표이사 변경 (이인동 → 송선용)

2023.03.29
- 상호 변경 (마스턴제103호논현피에프브이㈜ → ㈜카일룸도산)

2023.08.31
- 사업목적 삭제 (법인세법 제51조의2 제1항 제9호에 따라 설립된 회사의 목적)- 사업목적 추가 (건설사업관리업, 개발사업관리업, 부동산 개발 및 공급업, 주택건설사업, 대지조성사업, 종합건 설업, 토목건축공사업 등)

3. 자본금 변동사항

【자본금 변동추이】

(단위 : 원, 주)

종류
구분
당기말(*)
제45기(2023년말)
제44기(2022년말)
제43기(2021년말)
제42기(2020년말)

보통주
발행주식총수
11,945,444
105,454,439
94,234,439
82,716,377
57,609,497

액면금액
5,000
500
500
500
500

자본금
59,727,220,000
52,727,219,500
47,117,219,500
41,358,188,500
28,804,748,500

우선주
발행주식총수
-
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-
-

기타
발행주식총수
-
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-
-

합계
자본금
59,727,220,000
52,727,219,500
47,117,219,500
41,358,188,500
28,804,748,500

* 당기말은 공시서류 작성기준일인 2024년 9월 30일 현재 기준입니다.** 2024년 5월 3일(병합기준일) 적정 유통 주식 수 유지를 통한 주가 안정화 및 기업 가치 제고를 위하여 1주당 가액을 500원에서 5,000원으로 주식(액면)병합하였습니다.
*** 2024년 10월 1일(감자효력발생일) 1주당 액면가액 5,000원인 보통주식 3주를 같은 액면가액의 보통주식 1주의 비율로 무상감자(무상병합)하여 증권신고서 제출 전일 현재 발행주식총수는 3,981,814주로, 자본금은 19,909,070,000원으로 감소되었습니다.

4. 주식의 총수 등

가. 주식의 총수 현황

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
비고

보통주
우선주
합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수
380,000,000
20,000,000
400,000,000
(*1)

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수
186,713,289
3,400,000
190,113,289
-

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수
174,767,845
3,400,000
178,167,845
-

1. 감자
67,258,849
2,266,667
69,525,516
(*2)

2. 이익소각
-
-
-
-

3. 상환주식의 상환
-
-
-
-

4. 기타
107,508,996
1,133,333
108,642,329
(*3), (*4)

Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)
11,945,444
-
11,945,444
-

Ⅴ. 자기주식수
2,768
-
2,768
(*5), (*6)

Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)
11,942,676
-
11,942,676
-

(*1) 2021.08.17 임시주주총회에서 발행할 주식의 총수를 2억주에서 4억주로 변경하였습니다.(*2) 재무구조 개선의 이유로 무상감자- 2003.10.24 재무구조 개선의 이유로 무상감자를 실시하였습니다.- 2012.10.20 재무구조 개선의 이유로 무상감자를 실시하였습니다.- 2015.09.02 재무구조 개선의 이유로 무상감자를 실시하였습니다.(*3) 2024.05.03 적정 유통 주식 수 유지를 통한 주가 안정화 및 기업 가치 제고를 위하여 1주당 가액을 500원에서 5,000원으로 주식(액면)병합하였으며, 이로 인하여 발행주식의 총수는 119,454,440주에서 11,945,444주로 107,508,996주가 감소하였습니다.(*4) 2007.06.19 우선주의 존속기간 만료로 인하여 보통주로 전환하였습니다.(*5) 2015.09.02 무상감자시 421주를 단주 취득하였습니다.(*6) 2024.05.03 주식(액면)병합으로 기존 자기주식수가 421주에서 42주로 감소하였고 추가로 2,726주를 단주 취득하였습니다.
(*7) 2024년 10월 1일(감자효력발생일) 결손의 보전과 재무구조 개선을 위하여 1주당 액면가액 5,000원인 보통주식 3주를 같은 액면가액의 보통주식 1주의 비율로 무상감자(무상병합)하였으며, 이로 인하여 증권신고서 제출 전일 현재 발행주식총수는 11,945,444주에서 3,981,814주로 7,963,630주가 감소하였습니다.

나. 자기주식 취득 및 처분 현황

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 주)

취득방법
주식의 종류
기초수량
변동 수량
기말수량
비고

취득(+)
처분(-)
소각(-)

배당가능이익범위이내취득
직접취득
장내직접 취득
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

장외직접 취득
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

공개매수
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

소계(a)
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

신탁계약에 의한취득
수탁자 보유물량
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

현물보유물량
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

소계(b)
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

기타 취득(c)
보통주
421
2,726
-
379
2,768
(*)

우선주
-
-
-
-
-
-

총 계(a+b+c)
보통주
421
2,726
-
379
2,768
-

우선주
-
-
-
-
-
-

* 2015년 9월 2일 무상감자시 421주를 단주 취득하였으며, 2024년 5월 3일 주식(액면)병합으로 인하여 자기주식수가 421주에서 42주로 감소 및 추가로 2,726주를 단주 취득하였습니다.

5. 정관에 관한 사항

가. 정관의 최근 개정일당사 정관의 최근 개정일은 2024년 3월 29일이며, 변경된 정관의 내용은 2024년 3월 21일 금융감독원 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr)(이하 "DART")에 공시되어 있는 당사 사업보고서에 첨부된 '개정 전 정관'과 2024년 3월 14일 DART에 공시된 당사의 '주주총회소집공고' 중 'III. 경영참고사항 - 2. 주주총회 목적사항별 기재사항'의 '정관의 변경'을 참고하시기를 바랍니다.

나. 정관 변경 이력

정관변경일
해당주총명
주요변경사항
변경이유

2024.03.29
제45기정기주주총회

- 상호 변경 : 주식회사 상지카일룸 → 주식회사 상지건설- 액면병합을 위한 1주의 액면가 변경 : 1주의 금액 500원 → 1주의 금액 5,000원

-「전자증권법」제37조제6항의 규정 내용을 반영 : 소유자명세 통지에 따른 주주명부의 작성 및 비치

-「전자증권법 시행령」에 따라 회사의 소유자명세 작성요청이 가능하도록 근거 규정을 마련

-「전자증권법」시행에 따라 실질적으로 기능을 하지 않는 주주명부폐쇄(명의개서정지)에 관한 사항을 삭제

- 주주명부폐쇄(명의개서정지)에 관한 사항의 삭제에 따라 임시주주총회의 소집등 필요한 경우에 기준일을 설정할 수 있는 조항 신설

- 이사회 소집통지 기간 단축

상호변경, 액면병합 및전자증권법 규정 내용 반영 등

주1) 공시서류 작성기준일 이후 공시서류 제출일 사이 정관의 변경은 없습니다.주2) 정관변경일은 주주총회에서 정관이 승인된 날짜입니다.

다. 정관의 사업목적에 관한 사항
【사업목적 현황】

구 분
사업목적
사업영위 여부

1
영상, 음향 및 통신장비 제조업
영위

2
ITS 사업(전기경보 및 신호장치)
미영위

3
정보통신 공사 및 설계업
영위

4
포장공사업
영위

5
무역업
영위

6
전기공사업
영위

7
건설업
영위

8
부동산 개발, 임대 및 매매
영위

9
전문 소방 시설 공사업
영위

10
주택 신축 판매업
영위

11
네트워크 관련 장비 및 솔루션 제작, 판매, 용역업
영위

12
공업용 유사 산업용 건물 건설업
영위

13
전자 전기 . 통신기계 . 기구 및 그 부품의 제작 . 판매 . 임대 및 관련 서비스업
영위

14
별정통신사업, 전기통신사업 및 정보통신사업
영위

15
토목 건축공사업
영위

16
상하수도공사업
영위

17
조명기기 및 기타조명기기 제조 및 판매
영위

18
부동산 분양 및 컨설팅업
영위

19
주택, 상가, 건물 유지보수 및 관리업
영위

20
상가, 점포 운영업
영위

21
기계설비 공사업
영위

22
철물 공사업
영위

23
강구조물 공사업
영위

24
가스시설시공업 (제1종)
영위

25
금속조립 구조재 제조업
영위

26
그 외 기타 금속 가공업
영위

27
토공사업
영위

28
건축자재 제조 및 유통업
영위

29
건축단열재 제조 및 유통업
영위

30
부동산개발 및 시행업
영위

31
건설업(전기 및 정보통신)
영위

32
광고대행 및 이벤트업
미영위

33
인터넷 및 온라인 광고대행업
미영위

34
경영자문 및 재무컨설팅업
미영위

35
기업간 인수 합병의 중개 및 컨설팅업
미영위

36
구조조정 대상기업의 인수, 투자 및 컨설팅업
미영위

37
국내,외 투자사업
영위

38
기업 구조조정업
미영위

39
정보처리, 통신, 전자응용기기 관련 기기 제조, 판매 및 임대사업
영위

40
통신장비 도매업 및 소매업
영위

41
소프트웨어 개발, 공급 및 컨설팅업
미영위

42
정보처리 및 컴퓨터 운용 관련 사업
영위

43
데이터베이스 개발 및 공급업
미영위

44
정보처리의 제공 및 공급업
영위

45
감시카메라 및 주변기기 개발, 제조, 공사 및 판매업
영위

46
영상기기 판매 및 서비스업
영위

47
SI 사업
영위

48
IT 콘텐츠 및 서비스 사업
영위

49
컴퓨터 주변기기 개발 및 공급업
미영위

50
장비임대업
미영위

51
경영 및 IT 기술관련 컨설팅업
미영위

52
전기, 통신용 자재 제조 및 판매업
영위

53
대지조성사업
영위

54
조경공사업 및 조경시설물설치공사업
영위

55
조경자재업 및 조경관리업
영위

56
도시림, 생활림 등 조성 관련 수목 등의 식재 및 관련 편의 시설의 설치
영위

57
가로수 조성 및 정비업
영위

58
공원의 조성 및 개발, 유지관리업
영위

59
폐기물처리에 관한 기술의 연구 및 개발사업
미영위

60
환경관련 엔지니어링사업 및 컨설팅, 서비스업
미영위

61
환경개선 기술·제품개발 및 판매사업
미영위

62
신재생에너지 연구, 개발, 판매, 관리업
미영위

63
발전기, 기타 발전기 및 전기변환장치, 전기장비, 발열체 제조업
미영위

64
기화장치(GASIFICATION)설비제작업
미영위

65
발전업(기타발전업) 및 발전소 운영업
미영위

66
고형폐기물연료(SRF)발전설비 제작 및 운영업
미영위

67
플랜트건설 및 판매업
미영위

68
환경오염방지시설업
미영위

69
폐기물수집 및 처리업
미영위

70
폐기물 매립장, 소각장 설치 및 운영업
미영위

71
금속재생재료 및 재생용화합물 가공처리업
미영위

72
고압가스제조업
미영위

73
위 각호에 관련된 연구 및 제품개발 일체
미영위

74
위 각호에 관련된 해외건설업
영위

75
위 각호에 관련된 수출입업
미영위

76
위 각호에 관련된 용역, 제품의 제조, 판매 및 유통, 컨설팅, 교육, 투자 및 서비스
영위

77
위 각호에 관련된 부대사업 일체
영위

※ 사업목적 현황은 공시서류 작성기준일 현재 정관상 명시된 모든 사업목적이며, 미영위로 기재된 사업목적은 실적 부진으로 중단하였거나 현재 영위하고 있는 사업과 연계 대비, 단순 계획 수립 등의 사유로 공시서류 작성기준일 현재 영위하지 않는 사업목적입니다.

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

㈜상지건설과 그 종속회사는 부동산개발업(분양공사), 건설업(도급공사), 부동산 관련 용역업 등을 영위하고 있으며, 부동산 관련 용역업과 기타 상품 매출 등은 전체 매출액에서 차지하는 비중이 미미하여 별도의 사업부문으로 구분표시하지 아니하였습니다.

사업부문
회사명
사업내용

분양공사
부동산개발업, 주택건설사업, 대지조성사업 등
㈜상지건설
·부동산 개발 및 공급- 고급 빌라 개발 및 공급- 고급 오피스텔 개발 및 공급- 고급 주택(공동, 단독) 개발 및 공급- 오피스 및 상가 등 개발 및 공급 외

㈜카일룸디앤디

㈜카일룸도산

㈜상지그린에너지

도급공사(건설업)
토목건축공사업 등
㈜상지건설
·고급 빌라, 오피스텔, 주택(공동, 단독) 건축·일반 건축물(오피스, 상가 등) 건축·위 건축물 관련 리모델링, 대지조성 및 부대토목공사 등

전기공사업, 정보통신공사업, 전문소방시설공사업 등
㈜상지건설
·전기공사 : 건축물 또는 건조물의 옥내외 전기설비 배선 및 배관 공사 등·통신공사 : 유ㆍ무선통신망 구축 등의 정보통신공사 및 건물 내 통신설비 배선공사·소방공사 : 특정소방대상물에 설치되는 소방시설의 공사, 개설, 이전 및 정비

기타
부동산 관련 용역업 등
㈜상지건설
·부동산 관련 PM, 유지관리, 분양대행 등 서비스 용역 / 기타 상품 매출 등

2. 주요 제품 및 서비스

【주요 제품, 서비스 등】

(단위 : 백만원)

사업부문
품목
제46기 3분기
제45기
제44기

매출액
비율
매출액
비율
매출액
비율

분양공사
고급 빌라ㆍ고급 오피스텔 등 분양
(1,360)
(6.81)%
113,114
65.06%
31,491
58.54%

도급공사(건설업)
토목건축공사업 등
고급 빌라ㆍ고급 오피스텔 등 공사
19,409
97.14%
39,112
22.50%
20,290
37.72%

전기, 통신, 소방 공사 등
건축물의 전기, 통신, 소방 등 설비공사
1,834
9.18%
2,739
1.58%
1,028
1.91%

기타
부동산 관련 용역 등
97
0.49%
18,904
10.87%
985
1.83%

합 계
19,980
100.00%
173,869
100.00%
53,794
100.00%

3. 원재료 및 생산설비

가. 주요 원재료 매입 현황

(단위 : 천원)

주요자재
구매금액
비율
주요 매입처

토목/건축
551,606
41.07%
이삭에이앤디, ㈜지구코퍼레이션, ㈜윈디스트리뷰션 외

전기/통신
791,582
58.93%
이룸유비쿼터스㈜, 디비이앤씨㈜ 외

기계/장치
-
0.00%
-

기 타
-
0.00%
-

합 계
1,343,188
100.00%
-

나. 주요 설비현황

(단위 : 천원)

회사명
소유형태
구 분
기초잔액
당분기 증감
감가상각
기말잔액

증 가
대 체
처 분

㈜상지건설
자가
기타 유형자산
88,939
361,164
-
(467)
(68,905)
380,731

소 계
88,939
361,164
-
(467)
(68,905)
380,731

㈜카일룸디앤디
자가
기타 유형자산
5,290
18,378
-
-
(4,434)
19,234

소 계
5,290
18,378
-
-
(4,434)
19,234

㈜상지그린에너지
-
기타 유형자산
-
-
-
-
-
-

소 계
-
-
-
-
-
-

㈜카일룸도산
-
기타 유형자산
-
-
-
-
-
-

소 계
-
-
-
-
-
-

합 계
94,229
379,542
-
(467)
(73,339)
399,965

다. 주요 설비 등 투자계획공시서류 작성기준일 현재 이사회 결의 등으로 동 계획이 확정되어 향후 1년 이내에 영업용 부동산 등에 투자가 진행 중이거나 향후 투자계획은 다음과 같습니다.- ㈜상지건설은 2021년 7월 부동산 개발사업(고급빌라 재건축 및 분양)을 위해 해당 사업 예정 용지(서울 강남구 청담동)에 소재한 물건 중 1개 호실(이하 '해당 물건')을 소유하고 있는 주식회사 스윗파트너스(이하 '대상 법인')의 지분을 인수하는 계약을 체결하고 계약금과 중도금을 납입한 상태이며, 협의가 이뤄진 일정에 잔금을 지급하고 대상 법인을 종속회사로 편입할 예정입니다. 대상 법인은 해당 물건을 유일한 자산으로 하는 SPC이며, 향후 대상 법인을 시행자로 하고 ㈜상지건설이 시공하는 부동산 개발사업을 추진할 계획에 있습니다.

4. 매출 및 수주상황

가. 매출실적

(단위 : 백만원)

사업부문
품목
제46기 3분기
제45기
제44기

매출액
비율
매출액
비율
매출액
비율

분양공사
고급 빌라ㆍ고급 오피스텔 등 분양
(1,360)
(6.81)%
113,114
65.06%
31,491
58.54%

도급공사(건설업)
토목건축공사업 등
고급 빌라ㆍ고급 오피스텔 등 공사
19,409
97.14%
39,112
22.50%
20,290
37.72%

전기, 통신, 소방 공사 등
건축물의 전기, 통신, 소방 등 설비공사
1,834
9.18%
2,739
1.58%
1,028
1.91%

기타
부동산 관련 용역 등
97
0.49%
18,904
10.87%
985
1.83%

합 계
19,980
100.00%
173,869
100.00%
53,794
100.00%

나. 수주상황

공시서류 작성기준일 현재 거래가 종료되지 아니한 주요 공사에 대한 수주현황은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분
발주처
현장명
계약일(공사착공일)
완공예정일
기본도급액
완성공사액
계약잔액

관급
국군재정관리단
22-육-00부대 전기공사
2022.09.16
2024.12.31
2,849
2,150
699

관급 소계
2,849
2,150
699

민간
분양공사(*1)
논현동 카일룸M 신축 분양사업
2021.04.01
2023.12.31
180,210
162,633
17,577

㈜대풍산업
역삼동 주거복합 신축공사
2021.12.01
2024.07.05
25,368
25,211
157

퀀텀디브이㈜
해운대 중동 카일룸 신축공사
2022.04.01
2024.04.16
17,172
17,172
-

㈜카일룸도산
강남구 논현동 98, 98-1번지 신축공사
2022.05.24
2025.06.30
25,950
731
25,219

리카르디청담㈜(*2)
서울시 강남구 청담동 '리카르디 아스턴 청담' 신축공사
2023.12.15
2027.06.01
28,730
-
28,730

유에스케이얼라이언스㈜
서울시 용산구 한남동 라스코 더 맨션 연립주택 신축공사(건축, 전기, 통신, 소방)
2023.12.28
2025.09.10
17,600
1,817
15,783

민간 소계
295,030
207,564
87,466

합 계
297,879
209,714
88,165

※ 공시서류 작성기준일 현재 기준 완공예정일이 지난 현장은 잔손보기 및 준공 정산을 진행 중인 현장입니다.(*1) 논현동 카일룸M 신축 분양사업은 주요 종속회사인 ㈜카일룸디앤디가 시행하고 지배회사인 ㈜상지건설이 시공하는 현장입니다. '계약일(공사착공일)'은 분양공사의 수익인식 개시일인 공사착공일입니다. 계약잔액은 공사 착공 및 분양 시 미분양 호실에 대한 금액입니다.(*2) 발주처의 PF 승인 조건부 공사도급계약으로 계약체결일 현재 공사착공일과 완공예정일이 확정되지 않았습니다.

5. 위험관리 및 파생거래

가. 위험관리

(1) 시장위험

시장위험은 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치가 변동할 위험입니다.시장위험은 이자율위험, 환위험 및 기타 가격위험의 세가지 유형으로 구성됩니다.① 이자율위험이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 시장이자율 변동위험이 연결회사에 미치는 영향은 중요하지 않습니다.

② 환율위험연결회사는 보고기간말 현재 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 외환위험이 당사에 미치는 영향은 중요하지 않습니다.

③ 기타 가격위험기타 가격위험은 이자율위험이나 환위험 이외의 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험이며, 기타 가격위험이 연결회사에 미치는 영향은 중요하지 않습니다.

(2) 신용위험신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 이행하지 않아 연결회사에 재무손실을 미칠 위험을 의미합니다. 연결회사는 거래처의 재무상태, 과거 경험 및 기타 요소들을 평가하여 신용도가 일정수준 이상인 거래처와 거래하는 정책을 운영하고 있습니다. 현금및현금성자산, 금융기관예치금 등의 유동자금과 파생상품은 거래상대방이 국제 신용평가기관에 의하여 높은 신용등급을 부여받은 금융기관들이기 때문에 신용위험은 제한적입니다. 주석 36의 지급보증 내역을 제외하고 재무제표에 기록된 금융자산의 장부금액은 손상차손 차감 후 금액으로 연결회사의 신용위험 최대노출액을 나타내고 있습니다.

연결회사는 은행에 제공하고 있는 금융보증과 관련하여 신용위험에 노출되어 있으며이와 관련한 연결회사의 최대노출액은 보증이 청구되었을 때 지급해야 하는 최대금액으로 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
금 액

금융보증계약
327,368

(3) 유동성위험유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다.연결회사는 특유의 유동성 전략 및 계획을 통하여 자금부족에 따른 위험을 관리하고 있습니다. 연결회사는 금융상품 및 금융자산의 만기와 영업현금흐름의 추정치를 고려하여 금융자산과 금융부채의 만기를 대응시키고 있습니다. 보고기간종료일 현재 금융부채별 상환계획으로서 할인되지 않은 계약상의 금액은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 천원)

구 분
1년 이하
1년 초과 ~ 2년 이하
2년 초과 ~ 5년 이하
합 계

매입채무 및 기타채무
6,127,341
651,250
-
6,778,591

리스부채
321,718
149,483
-
471,201

전환사채
305,277
-
-
305,277

금융보증계약(*1)
327,368
-
-
327,368

단기차입금(*2)
76,652,511
-
-
76,652,511

장기차입금(*2)
1,847,342
15,404,292
3,971,208
21,222,842

합 계
85,581,557
16,205,025
3,971,208
105,757,790

(*1) 금융보증계약과 관련된 연결회사의 최대노출정도는 보증이 청구되면 연결회사가 지급하여야 할 최대금액입니다. 당분기말 현재 금융보증계약과 관련한 연결재무상태표상 금융보증부채 금액은 없습니다.(*2) 부동산 개발사업 관련 운영자금 목적의 차입금입니다.

(전기말)

(단위: 천원)

구 분
1년 이하
1년 초과 ~ 2년 이하
2년 초과 ~ 5년 이하
합 계

매입채무 및 기타채무
13,489,263
731,021
-
14,220,284

리스부채
278,174
108,272
-
386,446

전환사채
9,025
303,008
-
312,033

금융보증계약(*1)
111,737,368
-
-
111,737,368

단기차입금(*2)
52,307,469
-
-
52,307,469

장기차입금(*2)
43,569,916
1,982,466
-
45,552,382

합 계
221,391,215
3,124,767
-
224,515,982

(*1) 금융보증계약과 관련된 당사의 최대노출정도는 보증이 청구되면 당사가 지급하여야 할 최대금액입니다. 전기말 현재 금융보증계약과 관련하여 31,876천원이 연결재무상태표상 금융보증부채로 계상되어 있습니다.(*2) 부동산 개발사업 관련 운영자금 목적의 차입금입니다.

(4) 자본관리

자본관리의 주 목적은 연결회사의 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하기 위한 것입니다. 연결회사는 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 수정하고 있으며, 이를 위하여 자기주식을 취득하거나 배당정책 수정 등을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 기중자본관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 어떠한 사항도 변경되지 않았습니다.

연결회사는 순부채를 자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있는 바, 순부채는 차입금에서 현금및현금성자산을 차감하고 산정하고 있습니다. 이에 보고기간종료일 현재 순부채 및 자본은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

차입금(*)
93,298,544
95,925,313

차감:현금및현금성자산
(4,535,071)
(42,982,788)

순차입금
88,763,473
52,942,525

부채총계
111,819,933
121,898,866

자본총계
97,943,189
107,661,700

자본총계 대비 순차입금 비율
90.63%
49.17%

부채 비율
114.17%
113.22%

(*) 해당 차입금 금액은 전환사채가 포함된 금액입니다.

나. 파생거래

(1) 공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.(당분기말)

(단위: 천원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

당기손익-공정가치 금융자산
4,777,754
-
3,257,642
8,035,396

파생상품부채
-
25,422
-
25,422

(*)수준 1, 2, 3간의 중요한 이동내역은 없습니다.(전기말)

(단위: 천원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

당기손익-공정가치 금융자산
1,764,000
-
3,202,737
4,966,737

파생상품부채
-
33,288
-
33,288

(*)수준 1, 2, 3간의 중요한 이동내역은 없습니다.(2) 보고기간 종료일 현재 수준2와 수준3의 공정가치 측정을 위해 사용된 평가기법은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
공정가치
수준
가치평가기법
투입변수

당기손익-공정가치
지분증권
391,275
3
DCF모형, 순자산가치평가법, 유사기업비교법 등
무위험이자율, 신용등급할인율, 주가변동성, 금리변동성 등

조합출자금
2,866,367
3

파생상품부채
채무증권
25,422
2
BDT모형

(3) 당분기 및 전기중 거래일 손익 인식평가조정 금액의 변동내역은 없습니다.

6. 주요계약 및 연구개발활동

가. 경영상의 주요계약
공시서류 작성기준일 현재 연결회사의 재무상태에 중요한 영향을 미치는 비경상적인 중요계약은 다음과 같습니다.
(1) ㈜상지건설 타법인 주식 처분
① 계약상대방 : 박찬희
② 계약의 목적 및 내용 : 투자원금 회수 및 리스크 헤징, 현금 유동성 확보를 위하여 루체 투자조합 출자좌수 5,774좌를 5,999백만원에 양도
③ 최초계약일 : 2021.05.24
④ 1차 변경계약일 : 2021.12.31
⑤ 2차 변경계약일 : 2022.03.10
⑥ 3차 변경계약일 : 2022.11.30
⑦ 4차 변경계약일 : 2023.02.10
⑧ 계약금액 및 대금수수방법(기준) 등
- 계약금액 : 5,999,000,000원
- 계약금(2021.05.24) : 200,000,000원
- 중도금(2021.12.31) : 1,100,000,000원, 중도금 수령 후 출자좌수 1,059좌 양도
- 잔 금(2022.11.30) : 2,500,000,000원, 잔금 수령
- 잔 금(2023.06.30) : 2,199,000,000원, 잔금 수령 후 출자좌수 4,715좌 양도
- 매수인이 보유한 라이트론홀딩스㈜ 보통주식 105,521주를 매도인에게 추가로 담보제공
- 로보모터스1호투자조합 소유의 ㈜투비소프트 보통주 2,510,460주를 추가로 양도담보제공
※ 2023년 7월 25일 잔금을 수령하여, 양도가 완료되었습니다.
(2) ㈜상지건설 타법인 주식 취득
① 계약상대방 : 주식회사 하나은행(마스턴기회추구일반투자형사모부동산투자신탁제2호의 신탁업자로서)
② 계약의 목적 및 내용
- 부동산 개발사업 관련 수익창출을 위하여 부동산 개발 특수목적법인인 마스턴제103호논현피에프브이㈜(*) 발행 보통주식 874,000주, 제2종 종류주식 56,000주를 6,885,607,175원에 양수
* 마스턴제103호논현피에프브이㈜의 상호가 ㈜카일룸도산으로 변경되었으며, PFV 에서 일반 법인으로 전환하였습니다.
- 본건 주식취득은 발행회사에 대한 기존 양수인 지위 보유권자로부터 양수인 지위를 양도받는 방식으로 진행하며, 주식취득금액 외 기존 양수인지위권자가 그 기간 동안 PFV를 위해 수행한 대가에 대한 금원 20억원을 별도로 지급하는 조건
③ 계약일 : 2022.05.02
④ 계약금액 및 대금수수방법(기준) 등
- 계약금액 : 6,885,607,175원
- 대금지급 : 계약일에 전액 지급
(3) ㈜카일룸디앤디 수익권 근질권 설정계약
① 계약상대방 : 주식회사 한국투자저축은행
② 계약의 목적 및 내용
- 채권자 ㈜한국투자저축은행은 서울 강남구 논현동 242-31, 242-32번지 지상 오피스텔 및 근린생활시설 신축사업과 관련하여, 채무자 ㈜카일룸디앤디에 대해 대출약정금 합계 일백일십삼억원(￦11,300,000,000)을 초과하지 아니하는 범위 내에서 대출을 하여 주고, 2022년 9월 20일 체결된 대출약정에 따라 근질권설정자 ㈜카일룸디앤디는 근질권자 ㈜한국투자저축은행에 대해 부담하는 대출원리금 상환 채무 등 지급채무의 이행을 담보하기 위하여, 아래 근질권 목적물에 대하여 1순위 근질권을 설정함
- 근질권 목적물이란 근질권설정자가 시행하는 '서울 강남구 논현동242-31, 242-32번지 지상 오피스텔 및 근린생활시설 신축사업과 관련하여 2021년 3월 30일 체결된 관리형토지신탁계약 및 그 특약(이의 추가, 수정, 변경계약을 포함한다)상 위탁자 수익권 및 신탁계약에 따라 근질권설정자에게 지급될 현금 기타 모든 자산에 대한 권리'를 총칭하여 말함
③ 계약일 : 2022.09.20
④ 계약금액(채권최고액) : 대출약정금 11,300백만원의 130%
※ 2024년 2월 22일 상기 수익권 근질권 설정계약 대출원리금 전액을 상환하였습니다.
(4) ㈜상지건설 사업부지 처분
① 거래상대방 : ㈜신영식사피에프브이
② 계약의 목적 및 내용 : 개발사업 장기간 지연에 따른 사업부지(재고자산, 건설용지)를 24억원에 처분함
③ 계약일 : 2023.05.25
④ 계약금액 및 대금수수방법(기준) 등
- 계약금액 : 2,400,000,000원
- 계약금(2023.05.25) : 360,000,000원
- 잔 금(2023.12.07) : 2,040,000,000원
(5) ㈜상지건설 채권 관련 계약
① 계약상대방 : 알파원에너지㈜, 알파에너지㈜
② 계약의 목적 및 내용 : 울산미포 폐기물 매립시설 증설사업을 위하여 투자(대여)한 ㈜아신네트웍스 대여금 채무 70억원 및 이자를 알파원에너지㈜가 면책적으로 인수하고 알파에너지㈜가 연대보증하여 상환하기로 함
③ 계약일 : 2024.01.31
④ 계약금액 및 대금수수방법(기준) 등
- 계약금액 : 8,063,730,602원
- 계약금(2024.01.31) : 292,000,000원
- 중도금1차(2024.06.30) : 1,809,000,000원
- 중도금2차(2024.09.30) : 1,809,000,000원
- 잔 금(2025.01.30) : 4,153,730,602원
(6) ㈜카일룸디앤디 채무보증 계약
① 계약상대방 : 채권자 ㈜중앙첨단소재, 채무자 ㈜상지건설
② 계약의 목적 및 내용 : 지배회사(모회사)인 ㈜상지건설의 약정 차입금 110억원에 대해 신용보강 목적의 연대보증 제공
③ 계약일 : 2024.02.28
④ 보증한도액 : 143억원(약정 대여금 110억원의 130%)
※ 약정 차입금이 110억원에서 30억원으로 감소함에 따라 2024년 8월 2일 상기 연대보증계약서 상 보증한도액을 143억원에서 39억원으로 변경 합의
(7) ㈜상지건설 채무보증 계약① 계약상대방 : 채권자 금융기관대주[㈜)한국투자저축은행 외 저축은행 10개 社], 계열회사 대주[(주)중앙첨단소재, ㈜카일룸디앤디], 채무자 ㈜카일룸도산② 계약의 목적 및 내용 : 주요 종속회사인 ㈜카일룸도산의 부동산 사업부지 브릿지 대출 680억원에 대해 신용보강 목적의 연대보증 제공③ 계약일 : 2024.09.27④ 보증한도액 : 816억원(약정 대여금 680억원의 120%)
⑤ 보증기간 : 2024.09.30 ~ 2025.03.30
나. 연구개발활동
- 해당 사항이 없습니다.

7. 기타 참고사항

가. 사업 관련 지적재산권 보유 현황
㈜상지건설은 고급주택 브랜드 '상지리츠빌'. 프리미엄 고급주택 브랜드 '상지카일룸' 및 프리미엄 오피스텔 브랜드 '상지카일룸 M' 등 브랜드와 관련된
상표권 및 저작권 등을 다수 보유하고 있습니다.

(기준일: 2024년 9월 30일)
(단위 : 건)

상표
디자인
저작권
프로그램저작권

32
-
1
1

「상표법」제89조에 따라 해당 상표에 대한 독점적 사용권을 보유하고,「디자인보호법」제92조에 따라 해당 디자인에 대한 독점적 실시권을 가집니다.
나. 법률, 규정 등의 규제사항이 회사에 미치는 영향㈜상지건설은 건설산업기본법, 하도급거래 공정화에 관한 법률, 국가를 당사자로 하는 계약에 관한 법률, 건축법, 주택법, 도시 및 주거환경정비법, 건축물의 분양에 관한 법률, 표시ㆍ광고의 공정화에 관한 법률, 전기공사업법 등 다양한 법규로부터 영향을 받고 있으며, 각 법률 규정 위반 시 처벌 규정에 따라 벌금, 벌점 등으로 인하여 영업 손실 등을 입을 수 있습니다.
다. 환경보호 관련 정부규제의 준수 사항㈜상지건설은 정부가 법률로 규제하고 있는 환경영향평가법, 대기환경보전법, 물환경보전법, 폐기물관리법 등 각종 환경관련 법규를 준수하고 있으며, 건설현장에서 발생하기 쉬운 환경 위반사항을 사전에 예방하고, 현장에서 환경 점검을 통한 환경관리를 할 수 있도록 노력하고 있습니다.

라. 사업 관련 산업의 특성(1) 분양공사업(부동산개발업)분양공사업은 생활의 기본인 주거시설을 공급하는 사업분야이며, 대부분의 분양공사업을 영위하는 기업들은 토지확보, 분양, 시공까지의 업무를 주로 하고 있습니다. 분양공사업은 타 산업에 비해 가치창출, 고용유발 등 경기부양 효과가 크기 때문에 침체된 경기를 활성화하는 견인차 역할을 담당하고 있으며, IT, 친환경 등 기타산업과의 연관성이 매우 큰 산업적 특징을 지니고 있습니다. 또한 분양공사업은 경기동향, 시중 유동성 및 고객의 니즈에 민감하게 반응하며, 대ㆍ내외 경기 상황과 정부의 부동산 정책에 상당한 영향을 받습니다.

(2) 건설업건설업은 일상생활 및 생산, 소비 등 경제활동을 위한 공간 및 상호 교류 등 인프라를구축하는 사업으로 주택사업과 건축사업으로 구분할 수 있습니다. 주택사업은 국민생활의 근간을 이루는 주거시설을 생산하는 사업입니다. 건설업 내에서 가장 대표적인 경기의존적인 사업으로 경제순환주기에 따라 호황과 불황이 반복되며, 정부 정책 및 제도에 민감하게 반응하는 특성이 있습니다. 건축사업은 산업활동의 근간이 되는 업무시설, 상업시설 등의 건축물을 생산하는 사업입니다. 주요 발주처는 공공기관 또는 민간기업 등이나, 민간부문에 대한 의존도가높아 산업경기변동에 따른 기업의 설비투자 수요에 큰 영향을 받고 있습니다.(3) 전기공사업전기공사업은 수ㆍ변전 및 배전 설비에 관한 공사, 배관ㆍ배선ㆍ전등 및 전기기기의 설치에 관한 공사, 승강기의 설치에 따른 전기공사 등 전기시설물에 관한 모든 설비공사입니다. 전기 설비비가 건축 총 공사비에 대하여 차지하는 비율은 약 20% 정도이나, 설비비가 차지하는 비중이 점차 상승하고 있으며 건축 전체에서 차지하는 중요성도 더욱 높아지고 있습니다. 건설업은 매년 국민총생산(GDP)에서 차지하는 비중이 평균 15% 이상이며 국가 전체 고용 비중도 8%를 넘어설 정도로 경제가치가 높은 산업분야이지만, 기본적으로 수주산업이고 타 산업의 경제활동 수준 및 기업설비투자, 가계의 주택구매 등 건설 수요의 증대에 의하여 생산활동이 파생된다는 산업적 특성으로 인해 경기에 크게 의존하는 특성이 있습니다.(4) 정보통신망구축사업정보통신망구축사업은 이동통신 시설공사, 통신선로 공사, IBS(Intelligent Building System)/ LAN 시설공사, 전송시설공사, 통신장비 설치공사 등을 포함한 설비공사업을 말합니다. 우리나라는 초고속 정보동신망 구축사업을 적극적으로 추진해 지금은 명실상부한 세계 최고수준의 정보인프라 강국으로 발전하였습니다. 하지만, 국내의 정보통신망구축사업은 동종업체간 경쟁이 치열하여 수익창출이 쉽지만은 않은 실정입니다. 현재의 정보통신기술은 유ㆍ무선 통신ㆍ방송 등 다양한 정보통신 네트워크, 서비스 및 기기가 융합되는 정보통신환경으로 급속히 발전해 왔고, 이러한 환경에 부합하는 고품질 멀티미디어 서비스를 제공하기 위하여 정보통신부(現 산자부)는 지난 2003년에 발표된 '광대역통합망 구축 기본계획(안)'에 따라 현재 별도로 운영되고 있는 유선ㆍ무선ㆍ인터넷망을 상호 연결시켜 방송과 통신 및 인터넷을 언제 어디서나 이용할 수 있도록 하는 통합 네트워크를 구축하였습니다. 이미 갖추어진 기술을 바탕으로 전국 30여개 지자체에서 U-city 구축계획을 추진하고 있는 등 정보통신망 구축사업은 그 영역을 계속 확장해가고 있으며, 해외에서도 우리나라의 기술에 적극적으로 관심을 표하는 상황이므로 지속적인 수익 창출을 기대하고 있습니다.

마. 시장여건(1) 분양공사업(부동산개발업)분양공사업은 직접 토지를 매입하여 시행과 시공을 병행하는 개발형 주택사업과 주택조합, 시행사 등 발주처의 요구에 따라 시공하여 공급하는 도급공사로 구분됩니다. 최근 금리인상의 영향으로 전체적인 시장규모는 정체될 것으로 예상되나, 한편으로는 3기 신도시를 비롯한 대규모 공공택지 공급이 예정되어 있고, GTX A~C노선 등 광역교통개선으로 인해 관련 지역의 개발은 가속화될 전망입니다. 아울러 정부의 정책과 도심 직주근접형 선호 등을 고려하여 볼 때 대규모 정비사업보다는 도심 소규모 재건축 등을 중심으로 지속적인 사업기회가 발생할 것으로 예상됩니다.

(2) 건설업국가 경제성장과 더불어 지속 성장해온 국내 건설시장은 '07년 고점을 기록한 이후 '08년 글로벌 금융위기로 인한 경제성장 둔화, 부동산 경기 침체 장기화 등으로 시장 규모가 2013년 91조원까지 감소하였으나, 정부의 부동산 관련 규제 완화 및 저금리 정책에 따른 주택ㆍ부동산 시장 호조로 2015년 158조원까지 성장하였으며, 2016년 164.9조원으로 역대 최고치를 경신하였습니다. 이후 국내 건설시장은 기준금리 인상과 가계부채 대책 영향으로 민간 건축과 주택 공급이 감소세로 전환되고 SOC 예산도 줄어들어 시장 규모도 2017년 160.5조원, 2018년 154.5조원, 2019년 166.0조원으로 성장이 둔화되었으나, 2020년 194.1조원, 2021년 211.9조원, 2022년 229.7조원으로 점차 증가하고 있는 상황입니다. 고급빌라 시장은 아파트 재개발과 달리 연립주택 재개발의 경우 주택법이 아닌 건축법 적용대상으로 재개발/재건축 및 분양가 상한제 규제 대상이 아니므로 노후된 고급 연립주택을 중심으로 재개발 수요가 꾸준히 존재합니다.(3) 전기공사업한국전기공사협회에 따르면 국내 전기공사업 현황은 2022년말 기준으로 등록업체수1만 9,962개사로 단일업종중 최대규모이며, 전국 공사실적도 33조 9천억원에 달합니다. 이처럼 전기공사업은 전기공사업체의 과다진입으로 수주경쟁이 가속화되었으며, 이로 인해 수주활동이 쉽지 않은 상황이며, 오랜기간 불황속에서도 증가세는 유지해왔지만, 새로운 성장 동력을 찾지 않는 이상 전기공사 시장의 증가세 전환은 어려울 것으로 판단됩니다.

(4) 정보통신망구축사업정보통신망구축사업의 경쟁형태는 협력업체 형태와 입찰방식(적격심사, 최저가, 지명, 제한)의 두 가지 형태이며, 국내시장의 정보통신공사업자는 2019년말 기준 10,316개사로 치열한 경쟁영업을 하고 있습니다. 정보통신공사업 시장은 국내 경기 침체에도 불구하고 2014년 전국 공사실적이 13.6조원까지 지속적인 성장세를 유지한 바 있습니다. 하지만 과거와 달리 2015년 ~ 2016년에는 성장세가 둔화되었으며, 2017년 14.3조억원, 2018년 14.2조원, 2019년 15.3조원, 2020년 16.7조원, 2021년 17.6조원, 2022년 18.5조원으로 점차 증가하고 있는 상황이나, 부동산과 관련된 건설경기의 침체와 통신서비스 시장의 시설투자 감소 등으로 인하여 정보통신공사의 발주 물량이 과거에 비하여 하락하고 있고, 업체당 평균 실적 또한 계속 낮은 추이를 보이고 있습니다.

바. 영업의 개황(1) 분양공사업(부동산개발업)분양공사업은 직접 토지를 매입하여 시행과 시공을 병행하는 개발형 주택사업을 영위하고 있으며, 2021년부터 서울시 강남구 논현동 소재지에 프리미엄 오피스텔 브랜드 '상지카일룸 M' 을 시행 및 시공하여 시장에 공급하고 있습니다.(2) 건설업건설업은 고급빌라 및 고급아파트 등 고급주거시설과 사무용빌딩 등 상업시설을 건설하여 판매 및 공급하고 있습니다. 현재 상지리츠빌과 상지카일룸이라는 국내 고급빌라업계 최고의 브랜드를 보유하고 있으며, 2018년말 서울시 강남구 도곡동 소재지에 '상지카일룸' 건설을 완료하였습니다. 이후 2021년에는 서울시 강남구 논현동 소재지에 프리미엄 오피스텔 브랜드 '상지카일룸 M' 공사, 성수동2가 복합시설 신축공사, 워커힐 한강 공동주택 신축공사 등을 수주하였고, 2022년에는 해운대 중동 카일룸 신축공사, 강남구 논현동 98, 98-1번지 신축공사(주거동) 등을 수주하고, 2023년에는 용산구 한남동 라스코 더 맨션 연립주택 신축공사를 수주하였습니다. 또한 '상지카일룸' 브랜드로 추가적인 부동산 개발 및 건설을 계획 중에 있습니다.(3) 전기공사업전기공사업은 안정적인 수익기반을 확립하기 위하여 2003년에 진출한 사업입니다. 건설공사의 각 공종별 전문공사 중 전기공사업만을 직접 도급 또는 하도급 받아 공사를 수행하기 때문에 일반 건설업에서 수립한 관리계획을 토대로 시공을 담당하고 있습니다. 당사는 전기공사업 면허 취득 및 전문인력을 충원하여 전기공사만을 전문적으로 시공함으로써 위험부담을 분산하고 공사비를 절감하고 있으며, 전문분야의 반복시공으로 시공기술 축적 및 장비 가설재의 효용성을 증강하고 있습니다. 당사는 2021년 2월 안동 풍림 아이원 리버파크 아파트 신축공사 중 임시전력공사 계약 체결 및 2021년 2월 진천3차 교성지구 풍림아이원 트리니움아파트 임시전력공사 계약을 체결하였으며, 현재 전기공사 매출 확대를 위해 공공부문과 민간부문의 발주에 적극적으로 참여하고 있습니다.(4) 정보통신망구축사업정보통신망구축사업은 크게 무선방식 정보통신망 구축공사와 유선방식 정보통신망 구축공사로 구분할 수 있으며, 전반적인 업무영역에 정보화를 도입할 수 있어 각광을받고있는 IBS사업에까지 영역을 확장하였습니다. 당사는 2003년에 가천길대학 연수동 통신공사, 연세대 IBS 배선공사 계약 및 2004년 원거리 IP-XDSL 음영지역선로공사, 영동 2차 가입자광 단가계약 선로공사 등의 계약 체결 이후 초고속 인터넷 및 이동통신가입자 증가율 둔화 및 1차 초고속 인터넷인프라 구축완료 등으로 정보통신부문 매출이 감소하였으나, 2008년 대한주택공사와 성남판교 U-City 관로정보통신공사 계약 체결, 2013년 호평1차 대명루첸아파트 신축공사 중 전기,정보통신공사 계약 체결, 2014년 울산 신정동 대명루첸아파트 신축공사 중 전기,정보통신공사 계약 체결, 2022년 논현동 242-31, 31 카일룸 M 신축공사 중 통신공사 계약 체결, 2023년 역삼동 653-3 주거복합 신축공사 중 통신공사 계약 체결, 용산구 한남동 라스코 더 맨션 연립주택 신축공사 중 통신공사 등 정보통신부문 매출증대를 위한 영업력을 강화하고 있습니다.

사. 종속회사 요약재무현황

(기준일 : 2024년 9월 30일)
(단위 : 천원)

회사명
자산
부채
순자산
매출
당분기손익
포괄손익

㈜카일룸디앤디
51,727,924
22,591,109
29,136,815
(1,639,353)
(11,021,350)
(11,021,350)

㈜상지그린에너지
896,127
1,065,297
(169,170)
-
(54,058)
(54,058)

㈜카일룸도산
79,402,950
113,494,269
(34,091,319)
-
(4,906,649)
(4,906,649)

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

가. 요약 연결재무정보

(단위 : 천원)

구분
제46(당분)기
제45(전)기
제44(전전)기

2024년 9월말
2023년 12월말
2022년 12월말

[유동자산]
154,454,411
197,330,971
176,348,053

·현금및현금성자산
4,535,071
42,982,788
46,618,398

·단기금융자산
35,240
660,583
910,123

·매출채권및기타채권
67,884,234
73,730,196
7,930,417

·계약자산
1,605,494
5,351,490
2,953,440

·재고자산
66,067,175
64,633,284
104,580,172

·기타유동자산
13,454,807
9,972,368
10,657,654

·당기법인세자산
872,390
262
287,615

·매각예정유동자산
-
-
2,410,234

[비유동자산]
55,308,711
32,229,596
47,595,405

·장기금융자산
8,215,609
5,146,950
4,286,967

·장기매출채권및기타채권
4,081,186
650,773
8,314,506

·관계기업투자주식
9,070,403
6,033,181
-

·유형자산
399,965
94,228
354,568

·사용권자산
545,042
368,342
700,662

·투자부동산
23,001,154
10,001,134
23,207,841

·무형자산
6,993,866
7,433,260
7,993,258

·기타비유동자산
3,001,486
2,501,728
2,737,603

·이연법인세자산
-
-
-

자산총계
209,763,122
229,560,567
223,943,457

[유동부채]
87,049,734
113,058,413
141,884,881

[비유동부채]
24,770,199
8,840,453
17,139,258

부채총계
111,819,933
121,898,866
159,024,139

[지배기업 소유주지분]
97,943,189
107,661,701
64,919,319

·자본금
59,727,220
52,727,220
47,117,220

·기타불입자본
100,654,836
100,693,517
100,725,798

·기타자본구성요소
889,195
900,002
900,002

·이익잉여금(결손금)
(63,328,062)
(46,659,038)
(83,823,701)

[비지배지분]
-
-
-

자본총계
97,943,189
107,661,701
64,919,319

구분
제46(당분)기
제45(전)기
제44(전전)기

2024.01.01~2024.09.30
2023.01.01~2023.12.31
2022.01.01~2022.12.31

매출액
19,980,432
173,869,290
53,794,404

영업이익(손실)
(17,518,859)
32,464,309
5,403,269

연결총당기순이익(손실)
(16,669,024)
37,164,662
(8,080,366)

지배기업소유주지분
(16,669,024)
36,762,012
(6,604,354)

비지배지분
-
-
-

기본주당순이익(단위:원)
(4,335)
364
(72)

희석주당순이익(단위:원)
(4,335)
292
(103)

연결에포함된회사수(단위:개)
3
4
4

※ 상기 요약 재무정보는 한국 채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성되었습니다.
나. 요약 별도재무정보

(단위 : 천원)

구분
제46(당분)기
제45(전)기
제44(전전)기

2024년 9월말
2023년 12월말
2022년 12월말

[유동자산]
76,284,942
80,950,843
42,962,652

·현금및현금성자산
866,735
1,856,393
1,507,441

·단기금융자산
-
-
9,991

·매출채권및기타채권
70,667,460
58,602,535
25,538,095

·미청구공사
2,965,944
18,715,244
5,887,362

·재고자산
-
-
2,121,402

·기타유동자산
1,568,281
1,776,671
2,904,064

·당기법인세자산
216,521
-
279,296

·매각예정자산
-
-
4,715,000

[비유동자산]
40,830,396
36,317,791
73,416,162

·장기금융자산
5,573,055
4,262,213
4,286,967

·장기매출채권및기타채권
3,799,063
3,847,661
43,937,589

·종속기업투자주식
15,213,494
15,195,383
14,845,383

·관계기업투자주식
93,000
93,000
93,000

·유형자산
380,731
88,939
148,295

·사용권자산
519,611
262,082
386,543

·투자부동산
12,214,607
10,001,134
6,900,588

·무형자산
35,348
65,651
80,194

·기타비유동자산
3,001,486
2,501,728
2,737,603

자산총계
117,115,338
117,268,633
116,378,814

[유동부채]
25,265,173
28,487,466
35,998,622

[비유동부채]
2,959,515
4,392,703
1,392,201

부채총계
28,224,688
32,880,168
37,390,823

[자본금]
59,727,220
52,727,220
47,117,220

[자본잉여금]
100,153,841
100,192,522
100,224,803

[기타자본구성요소]
889,195
900,002
900,002

[이익잉여금(결손금)]
(71,879,605)
(69,431,278)
(69,254,033)

자본총계
88,890,651
84,388,465
78,987,992

종속·관계·공동기업투자주식의 평가방법
원가법
원가법
원가법

구분
제46(당분)기
제45(전)기
제44(전전)기

2024.01.01~2024.09.30
2023.01.01~2023.12.31
2022.01.01~2022.12.31

매출액
25,464,437
81,441,652
32,245,661

영업이익(손실)
(4,342,868)
2,744,039
(1,953,728)

당기순이익(손실)
(2,448,328)
(177,245)
(8,615,934)

기본주당순이익(단위:원)
(637)
(2)
(94)

희석주당순이익(단위:원)
(637)
(2)
(123)

※ 상기 요약 재무정보는 한국 채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성되었습니다.

2. 연결재무제표

2-1. 연결 재무상태표

연결 재무상태표

제 46 기 3분기말 2024.09.30 현재

제 45 기말 2023.12.31 현재

(단위 : 원)

제 46 기 3분기말
제 45 기말

자산

유동자산
154,454,410,992
197,330,970,280

현금및현금성자산
4,535,070,826
42,982,787,535

단기금융상품
35,240,434
660,582,825

매출채권 및 기타채권
67,884,233,959
73,730,195,820

계약자산
1,605,494,373
5,351,490,105

유동재고자산
66,067,174,645
64,633,284,178

기타유동자산
13,454,807,088
9,972,367,667

당기법인세자산
872,389,667
262,150

비유동자산
55,308,711,072
32,229,595,966

장기금융자산
8,215,609,209
5,146,950,050

장기매출채권 및 기타채권
4,081,186,302
650,773,184

관계기업투자주식
9,070,402,564
6,033,181,129

유형자산
399,965,135
94,228,104

사용권자산
545,041,817
368,341,711

투자부동산
23,001,153,677
10,001,133,857

무형자산
6,993,866,210
7,433,260,088

기타비유동자산
3,001,486,158
2,501,727,843

자산총계
209,763,122,064
229,560,566,246

부채

유동부채
87,049,733,651
113,058,413,096

매입채무 및 기타채무
6,127,341,734
13,489,263,080

계약부채
1,087,193,407
809,172,452

당기법인세부채

3,827,567,837

유동 차입금(사채 포함)
73,978,399,881
51,204,907,108

유동성장기차입금
1,800,000,000
42,800,000,000

전환사채
200,144,231
120,405,848

유동 리스부채
321,717,526
278,174,217

파생상품부채
25,421,742
33,287,673

기타유동금융부채

31,876,700

기타 유동부채
3,231,318,659
253,106,608

기타충당부채
278,196,471
210,651,573

비유동부채
24,770,199,119
8,840,453,220

장기매입채무 및 기타채무
651,250,000
731,020,547

장기차입금(사채 포함), 총액
17,320,000,000
1,800,000,000

비유동 리스부채
149,482,731
108,271,553

비유동충당부채
1,774,929,348
1,434,178,856

이연법인세부채
4,874,537,040
4,766,982,264

부채총계
111,819,932,770
121,898,866,316

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본
97,943,189,294
107,661,699,930

자본금
59,727,220,000
52,727,219,500

자본잉여금
100,654,836,218
100,693,517,218

기타자본구성요소
889,195,308
900,001,559

이익잉여금(결손금)
(63,328,062,232)
(46,659,038,347)

자본총계
97,943,189,294
107,661,699,930

자본과부채총계
209,763,122,064
229,560,566,246

2-2. 연결 포괄손익계산서

연결 포괄손익계산서

제 46 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지

제 45 기 3분기 2023.01.01 부터 2023.09.30 까지

(단위 : 원)

제 46 기 3분기
제 45 기 3분기

3개월
누적
3개월
누적

매출액
3,034,354,504
19,980,431,855
26,445,688,291
132,005,247,125

매출원가
3,718,687,230
22,082,054,590
19,202,227,604
89,451,354,644

매출총이익
(684,332,726)
(2,101,622,735)
7,243,460,687
42,553,892,481

판매비와관리비
3,196,126,080
15,417,236,077
4,397,110,446
14,470,265,660

영업이익(손실)
(3,880,458,806)
(17,518,858,812)
2,846,350,241
28,083,626,821

금융수익
1,271,781,122
2,261,792,141
111,268,058
5,668,358,819

금융원가
1,025,761,944
4,339,082,160
6,644,184,422
12,058,502,332

관계기업투자손익
(291,789,037)
2,037,221,435
2,643,171,057
6,397,122,090

기타이익
507,367,758
1,276,247,939
2,098,927,105
3,300,529,678

기타손실
11,516,483
278,789,652
2,216,672
297,743,904

법인세비용차감전순이익(손실)
(3,430,377,390)
(16,561,469,109)
1,053,315,367
31,093,391,172

법인세비용(수익)
(60,332,887)
107,554,776
2,694,122,942
7,763,989,587

계속영업이익(손실)
(3,370,044,503)
(16,669,023,885)
(1,640,807,575)
23,329,401,585

중단영업이익(손실)

402,650,422

당기순이익(손실)
(3,370,044,503)
(16,669,023,885)
(1,640,807,575)
23,732,052,007

당기순이익(손실)의 귀속

지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실)
(3,370,044,503)
(16,669,023,885)
(1,640,807,575)
23,732,052,007

총포괄손익
(3,370,044,503)
(16,669,023,885)
(1,640,807,575)
23,732,052,007

포괄손익의 귀속

포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분
(3,370,044,503)
(16,669,023,885)
(1,640,807,575)
23,732,052,007

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)
(846)
(4,335)
(467)
7,150

계속영업기본주당이익(손실) (단위 : 원)
(846)
(4,335)
(467)
7,029

중단영업기본주당이익(손실) (단위 : 원)

121

희석주당이익(손실) (단위 : 원)
(846)
(4,335)
(467)
1,461

계속영업희석주당이익(손실) (단위 : 원)
(846)
(4,335)
(467)
1,437

중단영업희석주당이익(손실) (단위 : 원)

24

2-3. 연결 자본변동표

연결 자본변동표

제 46 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지

제 45 기 3분기 2023.01.01 부터 2023.09.30 까지

(단위 : 원)

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분
비지배지분
자본 합계

자본금
자본잉여금
기타자본구성요소
이익잉여금
지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분 합계

2023.01.01 (기초자본)
47,117,219,500
100,725,798,218
900,001,559
(91,023,048,433)
57,719,970,844

57,719,970,844

당기순이익(손실)

23,732,052,007
23,732,052,007

23,732,052,007

유상증자
5,610,000,000
(32,281,000)

5,577,719,000

5,577,719,000

자기주식의 취득

2023.09.30 (기말자본)
52,727,219,500
100,693,517,218
900,001,559
(67,290,996,426)
87,029,741,851

87,029,741,851

2024.01.01 (기초자본)
52,727,219,500
100,693,517,218
900,001,559
(46,659,038,347)
107,661,699,930

107,661,699,930

당기순이익(손실)

(16,669,023,885)
(16,669,023,885)

(16,669,023,885)

유상증자
7,000,000,500
(38,681,000)

6,961,319,500

6,961,319,500

자기주식의 취득

(10,806,251)

(10,806,251)

(10,806,251)

2024.09.30 (기말자본)
59,727,220,000
100,654,836,218
889,195,308
(63,328,062,232)
97,943,189,294

97,943,189,294

2-4. 연결 현금흐름표

연결 현금흐름표

제 46 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지

제 45 기 3분기 2023.01.01 부터 2023.09.30 까지

(단위 : 원)

제 46 기 3분기
제 45 기 3분기

영업활동현금흐름
4,449,220,310
4,823,027,659

당기순이익(손실)
(16,669,023,885)
23,732,052,007

현금유출입이 없는 수익ㆍ비용의 조정
7,775,400,540
7,771,125,767

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동
20,830,456,928
(26,142,472,910)

이자수취
4,601,240,664
4,897,496,877

이자지급(영업)
(8,039,406,743)
(5,560,561,532)

배당금수취(영업)
13,450,000
16,140,000

법인세환급(납부)
(4,062,897,194)
109,247,450

투자활동현금흐름
(46,194,395,199)
6,495,481,002

단기금융상품의 처분
625,890,000
259,991,350

당기손익인식금융자산의 처분

4,484,808,692

단기대여금의 감소
811,506,674

기타보증금의 감소
223,646,000
15,000,000

유형자산의 처분
890,909
3,160,000

무형자산의 처분
20,850,000

임차보증금의 감소
610,400,000

매각예정으로분류된 자산

4,899,000,000

장기금융상품의 취득

(90,418,000)

당기손익인식금융자산의 취득
(2,627,755,603)

단기대여금의 증가
(38,366,123,889)

임차보증금의 증가
(502,900,000)
(113,720,000)

기타보증금의 증가
(182,368,976)

유형자산의 취득
(379,542,705)
(12,300,000)

무형자산의 취득
(2,990,000)
(840,000)

장기대여금의 증가
(3,180,000,000)

투자부동산의 취득
(1,745,350,000)
(2,948,749,845)

공동기업투자주식의 취득
(1,000,000,000)

단기금융상품의 취득
(547,609)
(451,195)

기타 투자활동으로 인한 현금유출액
(500,000,000)

재무활동현금흐름
3,297,458,180
(3,677,847,598)

유상증자
6,961,319,500
5,577,719,000

단기차입금의 증가
71,878,399,881
67,200,000,000

장기차입금의 증가
17,320,000,000
3,100,000,000

임대보증금의 증가
210,250,000
21,252,000

기타재무활동으로 인한 현금유입액

3,575,779,390

단기차입금의 상환
(92,347,783,219)
(68,215,000,000)

전환사채의 감소

(13,974,644,900)

리스부채의 감소
(385,421,731)
(406,701,088)

임대보증금의 감소
(328,500,000)
(206,252,000)

자기주식의 취득
(10,806,251)

기타재무활동으로 인한 현금유액출액

(350,000,000)

현금및현금성자산의순증가(감소)
(38,447,716,709)
7,640,661,063

기초현금및현금성자산
42,982,787,535
46,618,397,564

기말현금및현금성자산
4,535,070,826
54,259,058,627

3. 연결재무제표 주석

제 46(당) 기 3분기 2024년 1월 1일부터 2024년 9월 30일까지

제 45(전) 기 3분기 2023년 1월 1일부터 2023년 9월 30일까지

주식회사 상지건설과 그 종속기업

1. 일반사항(1) 지배기업의 개요
주식회사 상지건설(이하 "지배기업")은 1979년 6월 21일에 설립되어 2000년 10월 17일에 한국거래소 KOSDAQ 시장에 상장하였습니다. 지배기업 및 종속기업(이하 지배기업과 종속기업을 포괄하여 "연결회사")의 사업은 부동산개발업, 토목건축공사업,전기·통신·소방공사업, 부동산 관련 용역업 등으로 구성되어 있습니다.지배기업은
서울특별시 강남구 학동로 31길 12, 5층에 본점 사업장을 두고 있으며, 당분기말 현재 납입자본금은 59,727백만원입니다.

당분기말 현재 연결회사의 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

(단위: 주)

주주명
주식수
지분율
비고

㈜중앙첨단소재
2,104,464
17.62%
최대주주

㈜협진
1,770,000
14.82%

기타
8,070,980
67.56%
자기주식 포함

합 계
11,945,444
100.00%

(2) 당분기말 현재 연결회사의 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

회사명
소재지
주업종
결산일
지분율

당분기말
전기말

㈜카일룸디앤디
한국
건설업
12월 31일
100.00%
100.00%

㈜상지그린에너지
한국
부동산업
12월 31일
100.00%
100.00%

㈜카일룸도산
한국
부동산업
12월 31일
100.00%
100.00%

(3) 연결대상 종속기업의 당분기말 및 전기말 현재 요약재무상태표와 요약포괄손익계산서는 다음과 같습니다.
(당분기말)

(단위: 천원)

회사명
자산
부채
자본
매출
분기순손익
총 포괄손익

㈜카일룸디앤디
51,727,924
22,591,109
29,136,815
(1,639,353)
(11,021,350)
(11,021,350)

㈜카일룸도산
79,402,950
113,494,269
(34,091,319)
-
(4,906,649)
(4,906,649)

㈜상지그린에너지
896,127
1,065,297
(169,170)
-
(54,058)
(54,058)

(전기말 및 전분기)

(단위: 천원)

회사명
자산
부채
자본
매출
분기순손익
총 포괄손익

㈜카일룸디앤디
113,329,498
73,171,334
40,158,164
68,911,729
20,501,079
20,501,079

㈜카일룸도산
46,639,612
75,824,283
(29,184,671)
18,200,000
(9,738,384)
(9,738,384)

㈜상지그린에너지
36,821,133
36,936,244
(115,111)
-
(207,879)
(207,879)

루체투자조합
-
-
-
-
402,650
402,650

2. 연결재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책

2.1 연결재무제표 작성기준연결회사의 중간요약연결재무제표는 '주식회사의 외부감사에 관한 법률'에 따라 제정된 한국채택국제회계기준 기업회계기준서 제1034호에 따라 작성되었습니다.중간요약연결재무제표는 연차재무제표에 기재할 것으로 요구되는 모든 정보 및 주석사항을 포함하고 있지 아니하므로, 2023년 12월 31일로 종료되는 회계기간에 대한 연차재무제표의 정보도 함께 참고하여야 합니다.

2.1.1 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서의 적용

중간요약연결재무제표를 작성하기 위하여 채택한 중요한 회계정책은 다음의 2024년1월 1일부터 적용되는 기준서를 제외하고는 2023년 12월 31일로 종료되는 회계기간에 대한 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다. 연결회사는 공표되었으나 시행되지 않은 기준서, 해석서, 개정사항을 조기적용한 바 없습니다.여러 개정사항과 해석서가 2024년부터 최초 적용되며, 연결회사의 중간요약연결재무제표에 미치는 영향은 없습니다.
(1) 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 제1107호 '금융상품:공시' 개정 - 공급자금융약정이 개정사항은 공급자금융약정의 특성을 명확히하고 그러한 약정에 대한 추가 공시를 요구합니다. 이 개정사항의 공시 요구사항은 공급자금융약정이 기업의 부채와 현금흐름 및 유동성위험에 미치는 영향을 재무제표이용자가 이해하는데 도움을 주기 위한 것입니다. 경과 규정은 연결기업이 개정사항을 최초로 적용하는 회계연도의 중간보고기간에는 공시할 필요가 없다는 점을 명확히 합니다.연결회사는 동 개정사항이 중간요약연결재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

(2) 기업회계기준서 제1116호 '리스' 개정 - 판매후리스에서 생기는 리스부채기업회계기준서 제1116호 '리스' 개정사항은 판매자-리스이용자가 판매후리스 거래에서 생기는 리스부채 측정 시, 계속 보유하는 사용권에 대해서는 어떠한 차손익금액도 인식하지 않는다는 요구사항을 명확히 합니다.연결회사는 동 개정사항이 중간요약연결재무제표에 미치는 영향은 없습니다.
(3) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동·비유동 분류기업회계기준서 제1001호 문단 69~76에 대한 개정사항은 부채의 유동·비유동 분류에 대한 다음의 요구사항을 명확히 합니다.- 결제를 연기할 수 있는 권리의 의미- 연기할 수 있는 권리가 보고기간말 현재 존재- 기업이 연기할 수 있는 권리의 행사 가능성은 유동성 분류에 영향을 미치지 않음- 전환부채의 내재파생상품 자체가 지분상품일 경우에만 부채의 조건이 유동성 분류에 영향을 미치지 않음또한, 연결회사는 차입약정으로 인해 발생한 부채를 비유동부채로 분류하고, 결제를 연기할 수 있는 권리가 보고기간 후 12개월 이내에 약정사항을 준수하는지 여부에 좌우될 때, 관련 정보 공시 요구사항이 도입되었습니다.
연결회사는 동 개정사항이 중간요약연결재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

3. 중요한 판단과 추정불확실성의 주요원천

요약분기연결재무제표 작성시 연결회사의 경영진은 회계정책의 적용 및 보고되는 자산과 부채 및 이익과 비용의 금액에 영향을 미치는 판단, 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다.요약분기연결재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 전기 연결재무제표의 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

4. 현금및현금성자산

당분기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
금융기관명
당분기말
전기말

보통예금 등
우리은행 등
4,535,071
42,982,788

5. 사용이 제한된 금융상품당분기말 및 전기말 현재 사용이 제한된 금융상품의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

과 목
금융기관명
사용제한사유
당분기말
전기말

현금및현금성자산
아시아신탁
부동산신탁운영계좌
1,606,367
40,853,893

단기금융상품
우리은행
임대보증금 질권설정
-
625,890

하나은행
법인카드발행
35,240
34,693

장기금융상품
기업은행
당좌개설보증금
2,000
2,000

하나은행
공사하자보수
55,304
55,304

국민은행
공사하자보수
100,409
100,409

우리은행
당좌개설보증금
2,500
2,500

국민은행
법인카드발행
20,000
20,000

합 계
1,821,820
41,694,689

6. 매출채권및기타채권(1) 당분기말 및 전기말 현재 매출채권및기타채권의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

매출채권
24,173,864
-
71,708,738
-

차감 : 손실충당금
(2,035,978)
-
(3,913,104)
-

매출채권 소계
22,137,886
-
67,795,634
-

대여금
57,488,288
10,180,000
17,708,994
7,000,000

차감 : 손실충당금
(13,806,131)
(7,000,000)
(13,689,531)
(7,000,000)

대여금 소계
43,682,157
3,180,000
4,019,463
-

미수금
831,076
2,837,839
761,823
2,837,839

차감 : 손실충당금
-
(2,832,882)
-
(2,832,882)

미수금 소계
831,076
4,957
761,823
4,957

미수수익
2,032,776
299,973
1,616,727
471,973

차감 : 손실충당금
(1,127,506)
(179,973)
(1,127,506)
(471,973)

미수수익 소계
905,270
120,000
489,221
-

보증금
285,000
908,087
640,500
777,674

차감 : 손실충당금
-
(131,858)
-
(131,858)

보증금 소계
285,000
776,229
640,500
645,816

금융리스채권
42,845
-
23,555
-

합 계
67,884,234
4,081,186
73,730,196
650,773

(2) 당분기말 및 전기말 현재 매출채권 및 기타수취채권의 연령분석내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

매출채권
기타채권
매출채권
기타채권

연체되지 않은 채권
21,301,769
36,750,513
67,792,250
4,504,175

연체되었으나손상 되지 않은 채권
6개월초과~12개월이내
-
9,627,548
-
562,925

12개월초과~24개월미만
832,733
2,196,031
-
30,128

24개월초과~36개월미만
3,384
1,356,036
3,384
1,488,107

현재가치할인차금
-
(102,594)
-
-

손상된 채권
2,035,978
25,078,350
3,913,104
25,253,750

합 계
24,173,864
74,905,884
71,708,738
31,839,085

(3) 당분기 및 전분기 중 매출채권 및 기타채권 대손충당금의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

기초
29,166,854
24,202,104

대손상각비
6,270,238
1,538,368

제각
(8,029,854)
-

기타의대손상각비환입
(292,910)
(1,215,101)

기말
27,114,328
24,525,371

연결회사는 매출채권 등의 회수가능성을 판단하는 데 있어서 신용공여 개시일부터 보고기간 말까지의 매출채권에 대한 신용등급의 변화를 고려하고 있습니다.

7. 재고자산(1) 당분기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

취득원가
평가손실충당금
장부금액
취득원가
평가손실충당금
장부금액

건설용지(*1)
56,583,631
-
56,583,631
56,583,630
-
56,583,630

완성공사
(*1)

8,817,556
-
8,817,556
7,706,672
-
7,706,672

미완성공사
665,988
-
665,988
342,982
-
342,982

합 계
66,067,175
-
66,067,175
64,633,284
-
64,633,284

(*1) 차입금에 대한 담보로 제공되고 있습니다(주석 16, 33 참조).(2) 당분기와 전분기 중 재고자산과 관련하여 인식한 평가손실 및 평가손실환입 금액은 없습니다.

8. 기타자산

당분기말 및 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

선급금
3,350,088
3,000,000
488,038
2,500,000

차감 : 손실충당금
(217,225)
-
(217,225)
-

선급비용
867,804
1,486
250,618
1,728

선급공사비
9,454,140
-
9,450,937
-

합 계
13,454,807
3,001,486
9,972,368
2,501,728

9. 금융자산

(1) 당분기말 및 전기말 현재 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

단기금융자산 :

정기예금
35,240
660,583

소 계
35,240
660,583

장기금융자산 :

장기성예금
175,713
175,714

당좌개설보증금
4,500
4,500

당기손익-공정가치측정금융자산
8,035,396
4,966,736

소 계
8,215,609
5,146,950

합 계
8,250,849
5,807,533

(2) 당분기말 및 전기말 현재 당기손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.(당분기말)

(단위: 주(좌), 천원)

구분
주식수
지분율(%)
취득원가
공정가치
당분기평가손익
누적평가손익

지분상품 :

㈜수프로
925,000
10.01
1,267,250
391,275
-
(875,975)

㈜블루오션스대부
60,000
6.64
600,000
-
-
(600,000)

㈜씨아이테크
3,204,444
6.40
4,437,122
4,777,754
385,998
340,632

소 계
6,304,372
5,169,029
385,998
(1,135,343)

출자금 :

정보통신공제조합(*1)
1,500
-
336,352
683,769
50,201
347,417

전기공사공제조합(*1)
200
-
52,047
72,427
1,168
20,380

건설공제조합(*1)
1,345
-
1,590,880
2,087,171
3,497
496,291

소방설비공제조합(*1)
40
-
20,000
21,000
40
1,000

㈜한국정보통신신문사
2,000
-
2,000
2,000
-
-

소 계
2,001,279
2,866,367
54,906
865,088

합 계
8,305,651
8,035,396
440,904
(270,255)

(*1) 하자보수보증 등과 관련하여 담보로 제공되어 있습니다(주석 33참조).

(전기말)

(단위: 주(좌), 천원)

구 분
주식수
지분율(%)
취득원가
공정가치
전기평가손익
누적평가손익

<지분상품>

㈜수프로
925,000
10.01
1,267,250
391,275
(80,475)
(875,975)

㈜블루오션스대부
60,000
6.64
600,000
-
-
(600,000)

㈜씨아이테크
1,200,000
2.40
1,820,237
1,764,000
(56,237)
(56,237)

소 계
3,687,487
2,155,275
(136,712)
(1,532,212)

<출자금>

정보통신공제조합(*1)
1,500
-
336,352
633,568
14,811
297,216

전기공사공제조합(*1)
200
-
52,047
71,259
704
19,212

건설공제조합(*1)
1,345
-
1,590,880
2,083,674
20,713
492,794

소방설비공제조합(*1)
40
-
20,000
20,960
200
960

㈜한국정보통신신문사
2,000
-
2,000
2,000
-
-

소 계
2,001,279
2,811,461
36,428
810,182

합 계
5,688,766
4,966,736
(100,284)
(722,030)

(*1) 하자보수보증 등과 관련하여 담보로 제공되어 있습니다(주석 33참조).

10. 관계기업 및 공동기업투자(1) 당분기말 및 전기말 현재 관계기업 및 공동기업투자 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명
소재국
당분기말
전기말

지분율(%)
취득금액
장부금액
지분율(%)
취득금액
장부금액

공동지배기업 :

㈜어코스틱스스페이스(*1)
한국
50.00
1,000,000
1,015,134
-
-
-

㈜오버나인에이치엔(*2)
한국
50.00
25,000
-
50.00
25,000
-

소 계

1,025,000
1,015,134

25,000
-

관계기업 :

㈜성암홀딩스
한국
30.00
93,000
8,055,268
30.00
93,000
6,033,181

㈜에이스바이오메드(*2)
한국
38.65
13,000,000
-
38.65
13,000,000
-

소 계

13,093,000
8,055,268

13,093,000
6,033,181

합 계

14,118,000
9,070,402

13,118,000
6,033,181

(*1) 당분기 중 신규 설립하였습니다.(*2) 당분기 이전 손상징후가 발생하여 손상차손을 계상하였습니다.

(2) 당분기 및 전분기 중 관계기업 및 공동기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

구 분
기초
취득
지분법손익
기말

㈜성암홀딩스
6,033,181
-
2,022,087
8,055,268

㈜오버나인에이치엔
-
-
-
-

㈜에이스바이오메드
-
-
-
-

㈜어코스틱스스페이스
-
1,000,000
15,134
1,015,134

합 계
6,033,181
1,000,000
2,037,221
9,070,402

(전분기)

(단위: 천원)

구 분
기초
지분법손익
기말

㈜성암홀딩스
-
6,397,122
6,397,122

㈜오버나인에이치엔
-
-
-

㈜에이스바이오메드
-
-
-

합 계
-
6,397,122
6,397,122

(3) 당분기말 및 전기의 관계기업 및 공동기업투자의 요약재무정보 내역은 다음과 같습니다.(당분기말 및 당분기)

(단위: 천원)

회사명
자산
부채
매출
분기순손익

㈜성암홀딩스
124,683,193
97,832,298
155,488,494
8,586,950

㈜오버나인에이치엔
2,444,389
5,241,313
-
(1,822)

㈜에이스바이오메드
11,843,010
16,930,043
28,877
(160,623)

㈜어코스틱스스페이스
2,046,746
16,478
161,545
34,746

(전기말 및 전분기)

(단위: 천원)

회사명
전기말
전분기

자산
부채
매출
분기순손익

㈜성암홀딩스
96,839,407
76,728,803
147,550,472
25,374,077

㈜오버나인에이치엔
2,499,935
5,599,216
-
(1,373)

㈜에이스바이오메드
11,136,121
16,062,533
218,805
(4,647,011)

11. 유형자산(1) 당분기말 및 전기말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

취득원가
감가상각누계액
장부금액
취득원가
감가상각누계액
장부금액

차량운반구
99,598
(20,482)
79,116
20,904
(13,950)
6,954

비품
625,053
(304,204)
320,849
341,804
(254,530)
87,274

합 계
724,651
(324,686)
399,965
362,708
(268,480)
94,228

(2) 당분기 및 전분기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위: 천원)

과 목
기초금액
취득
처분
감가상각비
장부금액

차량운반구
6,954
78,694
-
(6,532)
79,116

비품
87,274
300,849
(467)
(66,807)
320,849

합 계
94,228
379,543
(467)
(73,339)
399,965

(전분기)

(단위: 천원)

과 목
기초금액
취득
처분
감가상각비
장부금액

차량운반구
209,628
-
-
(54,177)
155,451

비품
144,940
12,300
(7,703)
(54,858)
94,679

합 계
354,568
12,300
(7,703)
(109,035)
250,130

12. 사용권자산연결회사는 사무실과 차량 등을 리스하였으며, 사용권자산에 대한 법적 소유권은 리스부채에 대한 담보로 리스제공자가 보유하고 있습니다.

(1) 당분기말 및 전기말 현재 사용권자산의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

취득원가
감가상각누계액
장부금액
취득원가
감가상각누계액
장부금액

건물
710,510
(246,871)
463,639
720,647
(487,803)
232,844

차량운반구
132,005
(50,602)
81,403
192,971
(57,474)
135,497

합 계
842,515
(297,473)
545,042
913,618
(545,277)
368,341

(2) 당분기 밎 전분기 중 리스사용권자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위 : 천원)

구 분
기초
취득
처분
감가상각
당분기말

건물
232,844
684,751
(84,785)
(369,171)
463,639

차량운반구
135,497
-
(33,023)
(21,071)
81,403

합 계
368,341
684,751
(117,808)
(390,242)
545,042

(전분기)

(단위 : 천원)

구 분
기초
취득
처분
감가상각
전분기말

건물
523,522
233,139
(78,607)
(337,689)
340,365

차량운반구
177,140
-
-
(31,232)
145,908

합 계
700,662
233,139
(78,607)
(368,921)
486,273

(3) 당분기 및 전분기 중 사용권자산 및 리스부채와 관련하여 손익으로 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분
당분기
전분기

사용권자산 감가상각비
390,242
368,921

리스부채 이자비용
29,827
26,026

단기리스 관련 비용
170,538
162,698

소액자산 리스 관련 비용
51,610
64,222

(4) 당분기 및 전분기 중 리스로 인한 총 현금유출 금액은 637,396천원 및
432,727천원입니다.

13. 투자부동산

(1) 당분기말 및 전기말 현재 투자부동산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

취득원가
감가상각누계액
장부금액
취득원가
감가상각누계액
장부금액

토지(*1)
10,872,731
-
10,872,731
8,627,381
-
8,627,381

건물(*1)
12,577,267
(448,845)
12,128,422
1,700,078
(326,325)
1,373,753

합 계
23,449,998
(448,845)
23,001,153
10,327,459
(326,325)
10,001,134

(*1) 장부금액 16,169백만원(전기말 : 7,495백만원)의 투자부동산은 차입금에 대한 담보로 제공되고 있습니다(주석 16, 33 참조).

(2) 당분기 및 전분기 중 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

구 분
기초
취득
대체(*1)
감가상각비
기말

토지
8,627,381
1,745,350
500,000
-
10,872,731

건물
1,373,753
-
10,877,189
(122,520)
12,128,422

합 계
10,001,134
1,745,350
11,377,189
(122,520)
23,001,153

(*1) 당분기 중 수분양자에 대한 채권 중 일부가 대물변제됨에 따라 투자부동산으로로 대체되었으며, 대여금 중 일부가 투자부동산으로 대체되었습니다.(전분기)

(단위: 천원)

구 분
기초
취득
대체(*1)
감가상각비
기말

토지
15,005,085
2,948,750
194,297
-
18,148,132

건물
8,202,756
-
-
(164,655)
8,038,101

합 계
23,207,841
2,948,750
194,297
(164,655)
26,186,233

(*1) 전분기 중 장기선급금에서 투자부동산으로 대체되었습니다.

(3) 당분기 및 전분기 중 투자부동산과 관련된 손익은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

임대수익
193,748
582,099

감가상각비
(160,133)
(164,655)

14. 무형자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 무형자산 장부금액의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

취득원가
감가상각누계액
장부금액
취득원가
감가상각누계액
장부금액

영업권
6,276,700
-
6,276,700
6,276,700
-
6,276,700

사업허가권
2,000,000
(1,318,182)
681,818
2,000,000
(909,091)
1,090,909

산업재산권
13,721
(10,016)
3,705
10,731
(8,107)
2,624

소프트웨어
66,677
(45,637)
21,040
66,677
(35,716)
30,961

회원권(*1)
10,603
-
10,603
32,066
-
32,066

합 계
8,367,701
(1,373,835)
6,993,866
8,386,174
(952,914)
7,433,260

(*1) 회원권의 경우 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 비한정 내용연수를 가진 무형자산으로 분류하였습니다.

(2) 당분기와 전분기 중 무형자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위: 천원)

구 분
기초
취득
처분
상각비
당분기말

영업권
6,276,700
-
-
-
6,276,700

사업허가권
1,090,909
-
-
(409,091)
681,818

산업재산권
2,624
2,990
-
(1,909)
3,705

소프트웨어
30,961
-
-
(9,921)
21,040

회원권
32,066
-
(21,463)
-
10,603

합 계
7,433,260
2,990
(21,463)
(420,921)
6,993,866

(전분기)

(단위: 천원)

구 분
기초
취득
상각비
전분기말

영업권
6,276,700
-
-
6,276,700

사업허가권
1,636,364
-
(409,091)
1,227,273

산업재산권
4,770
-
(1,610)
3,160

소프트웨어
43,358
840
(9,921)
34,277

회원권
32,066
-
-
32,066

합 계
7,993,258
840
(420,622)
7,573,476

15. 매입채무 및 기타채무당분기말 및 전기말 현재 매입채무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

매입채무
3,486,248
-
8,816,448
-

미지급금
867,376
-
1,187,160
-

미지급비용
1,094,285
-
2,189,222
178,521

임대보증금
679,433
651,250
896,433
552,500

예수보증금
-
-
400,000
-

합 계
6,127,342
651,250
13,489,263
731,021

16. 차입금

(1) 단기차입금

당분기말 및 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

차입처
차입종류
당분기말이자율(%)
당분기말
전기말

한국투자저축은행 등(*1)
부동산 담보대출
8.00
56,278,400
35,978,151

태안남부수산업협동조합 외 2개사(*1)
부동산 담보대출
6.52
4,100,000
-

한국투자저축은행
유동화일반차입금
-
-
1,326,756

건설공제조합
기본운용자금
1.13
1,200,000
1,200,000

㈜중앙첨단소재
기본운용자금
8.00~8.50
11,000,000
11,000,000

㈜협진
기본운용자금
-
-
1,700,000

동호신협(*2)
사업부지취득자금
6.80
1,400,000
-

합 계
73,978,400
51,204,907

(*1) 재고자산 및 투자부동산이 담보로 제공되어 있습니다(주석 7,13,33 참조).(*2) 당분기말 현재 동호신협 금호점 단기차입금 1,400백만원에 대해 투자토지 (경기도양평군 양서면 목왕리 209-14 외 6필지)가 담보로 제공되고 있습니다(주석 13 참조).

(2) 전환사채

① 당분기말 및 전기말 현재 연결회사의 전환사채 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분
발행일
만기일
표면이자율(%)
보장수익률(%)
당분기말
전기말

제19회 담보부 사모 전환사채
2022-05-02
2025-05-02
3.00
3.00
300,000
300,000

합 계
300,000
300,000

차감 : 전환권 조정
(99,821)
(179,531)

차감 : 사채할인발행차금
(35)
(63)

전환사채(유동) (*1)
200,144
120,406

전환권대가
25,422
33,288

(*1) 연결회사가 발행한 전환사채의 풋옵션 행사가능 기간이 1년 이내에 도래하므로 유동부채로 분류하였습니다.

② 전환가격의 조정이 있는 19회차의 전환사채에 포함된 내재파생상품을 주계약인 사채에서 분리하여 파생상품부채로 인식하였으며, 증감 내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

구분
기초
평가
당분기말

전환권대가 등
33,288
(7,866)
25,422

(전분기)

(단위: 천원)

구분
기초
감소
평가
전분기말

전환권대가 등
10,121,531
(4,016,139)
(1,141,881)
4,963,511

③ 당분기 및 전분기 중 전환사채와 관련하여 인식한 파생상품손익은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
내 용
당분기
전분기

파생상품평가이익
전환권대가 등
7,866
1,141,882

④ 상기 전환사채의 발행내역은 다음과 같습니다.

구분
제19회 담보부 사모 전환사채(*1)

권면총액(원)
10,000,000,000

발행가액(원)
10,000,000,000

미상환 발행가액(원)
300,000,000

이자지급방법
발행일로부터 매 3개월마다 지급

상환방법
만기일시상환

조기상환조건
사채발행일로부터 1년 후 및 이후 매3개월 마다 조기상환권 행사 가능

전환가격(원)
8,030

전환청구기간
사채발행일로부터 1년이 되는 날의 다음날부터 사채만기일 전월까지

전환가액조정
전환가액은 합병,자본의 감소,주식분할 및 병합 등의 조정사유,조정방법, 조정시기 등에 의하여 조정될 수 있습니다. 단 조정 후 전환가액은 조정기준일 전일의 시가 이상으로 하되 발행시 전환가액의 70%까지만 조정할 수 있습니다. 발행회사의 기명식 보통주식의 주가가 하락할 경우 발행일로부터 매 3월마다 약정에 따라 전환가액이 조정됩니다.

(*1) 제19회차 전환사채는 전기 중 사채권자의 조기상환청구권 행사에 따라 9,700백만원 상환 완료 하였습니다.

⑤ 당분기 및 전분기 중 리픽싱조항이 있는 전환권부채 관련 손익 및 세전계속사업이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

세전계속사업손익
(16,561,469)
31,093,391

전환권부채 관련 파생상품평가이익
7,866
1,141,882

파생상품평가손익 제외 세전계속사업손익
(16,569,335)
29,951,509

(3) 장기차입금① 당분기말 및 전기말 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

차 입 처
차입종류
당분기말이자율(%)
당분기말
전기말

대신저축은행 외 9개사
부동산 담보대출
-
-
33,500,000

한국투자저축은행(*1)
유동화일반차입금
-
-
9,300,000

㈜HELIX EXPERIENCE(*2)
사업부지취득자금
10.00
1,800,000
1,800,000

경기서부 새마을금고(*3)
부동산 담보대출
6.21~6.30
5,000,000
-

수원영통수협 외 4개사(*4)
부동산 담보대출
6.50
12,320,000
-

소 계
19,120,000
44,600,000

유동성대체
(1,800,000)
(42,800,000)

합 계
17,320,000
1,800,000

(*1) 전기말 현재 카일룸M 분양사업 관련 신탁수익증권 및 투자부동산이 담보로 제공되어 있습니다(주석 33 참조).(*2) 당분기말 현재 ㈜Helix Experience 유동성장기차입금 1,800백만원에 대해 투자부동산이 담보로 제공되고 있습니다(주석 13,33 참조).
(*3) 당분기말 현재 경기서부 새마을금고 장기차입금 5,000백만원에 대해 재고자산이 담보로 제공되고 있습니다(주석 7,33 참조).(*4) 당분기말 현재 수원영통수협 외 4개사 장기차입금 12,320백만원에 대해 투자부동산이 담보로 제공되고 있습니다(주석 13,33 참조).

② 보고기간종료일 현재 장기차입금의 상환일정은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
장기차입금

2025년
1,800,000

2026년
13,520,000

2027년
3,800,000

합 계
17,320,000

17. 기타유동부채

당분기말 및 전기말 현재 기타유동부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

선수금
122,738
22,513

선수수익
30,000
-

예수금
3,078,581
230,594

합 계
3,231,319
253,107

18. 기타유동금융부채

(1) 당분기말 및 전기말 현재 기타유동금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

금융보증부채
-
31,877

(2) 당분기말 및 전기말 현재 파생상품부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

공정가치
미실현거래일손익
장부가액
공정가치
미실현거래일손익
장부가액

전환권대가 등
25,422
-
25,422
33,288
-
33,288

19. 기타충당부채

(1) 당분기 및 전분기 중 충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위: 천원)

구 분
기초
전입액
환입 및 사용액
기타증감
당분기말
유동
비유동

하자보수충당부채
1,403,065
491,144
(30,760)
-
1,863,449
192,362
1,671,087

용역손실충당부채
94,089
-
(94,089)
-
-
-
-

복구충당부채
147,677
500
-
41,500
189,677
85,835
103,842

합 계
1,644,831
491,644
(124,849)
41,500
2,053,126
278,197
1,774,929

(전분기)

(단위: 천원)

구 분
기초
전입액
환입 및 사용액
기타증감
전분기말
유동
비유동

하자보수충당부채
580,584
885,760
(54,432)
-
1,411,912
184,260
1,227,652

공사손실충당부채
180,048
-
(180,048)
-
-
-
-

복구충당부채
146,500
1,205
-
89
147,794
85,835
61,959

합 계
907,132
886,965
(234,480)
89
1,559,706
270,095
1,289,611

(2) 연결회사는 임차하여 사용중인 사옥과 관련하여 복구충당부채를 계상하고 있으며, 하자보수충당부채, 공사손실충당부채, 용역손실충당부채는 경영자의 가정과 추정에 기초한 비용을 고려하여 산정되었습니다.

20. 금융리스채권 및 리스부채연결회사는 사무실과 차량 등을 리스하였으며, 사용권자산에 대한 법적 소유권은 리스부채에 대한 담보로 리스제공자가 보유하고 있습니다.(1) 당분기말 및 전기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

1년 이내
321,718
278,174

1년 초과 5년 이내
149,483
108,272

합 계
471,201
386,446

(2) 당분기 및 전분기 중 리스부채의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위 : 천원)

구 분
기초
취득
처분
이자비용
지급
기말

리스부채
386,446
530,856
(60,679)
29,826
(415,248)
471,201

(전분기)

(단위 : 천원)

구 분
기초
취득
처분
이자비용
지급
기말

리스부채
701,356
227,078
(6,229)
26,026
(432,727)
515,504

(3) 당분기말 및 전기말 현재 금융리스채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

할인되지 않은 리스료
리스순투자
할인되지 않은 리스료
리스순투자

1년 이내
43,806
42,845
23,840
23,555

연결회사는 임차한 본사 사무실 일부에 대하여 리스제공자로서 금융리스약정을 체결하면서 금융리스채권이 발생하였으며, 모든 리스는 원화로 표시되어 있어 리스약정의 결과로 외화위험에 노출되어 있지 않습니다.

당분기 및 전분기 손익으로 인식한 금액은 아래와 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

리스순투자의 금융수익
961
695

연결회사의 금융리스약정은 변동리스료를 포함하고 있지 않습니다.

21. 자본금 및 기타불입자본(1) 당분기말 및 전기말 현재 자본금의 내역은 다음과 같습니다.

구 분
단위
당분기말
전기말

발행할 주식의 총수
주
40,000,000
400,000,000

발행한 주식의 수(*1)
주
11,945,444
105,454,439

1주당 액면금액(*1)
원
5,000
500

보통주자본금
천원
59,727,220
52,727,220

(*1) 연결회사는 2024년 5월 3일에 보통주 액면금액을 500원에서 5,000원으로 병합하는 주식 액면병합을 실시하여 주식 수가 감소하였습니다. 또한 보고기간후 사건으로 2024년 10월 1일 무상감자가 완료됨에 따라 총 발행주식수가 3,981,814주로 감소하였습니다.(2) 당분기말 및 전기말 현재 기타불입자본의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

주식발행초과금
93,628,204
93,666,884

감자차익
6,026,061
6,026,061

기타자본잉여금(*1)
1,000,572
1,000,572

합 계
100,654,837
100,693,517

(*1) 기타자본잉여금은 연결회사가 2017년 12월 27일 상지건설㈜을 흡수합병하면서발생한 합병차익 및 전기 이전 중 종속기업 추가출자로 발생한 기타자본잉여금 입니다.

(3) 당분기 및 전기 중 연결회사가 발행한 주식수, 자본금 및 주식발행초과금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주, 천원)

구 분
주식수
자본금
주식발행초과금
합 계

(전기)

기초
94,234,439
47,117,220
93,699,166
140,816,386

유상증자
11,220,000
5,610,000
(32,281)
5,577,719

기말
105,454,439
52,727,220
93,666,885
146,394,105

(당분기)

기초
105,454,439
52,727,220
93,666,885
146,394,105

유상증자
14,000,000
7,000,000
(38,681)
6,961,319

액면병합
(107,508,995)
-
-
-

당분기말
11,945,444
59,727,220
93,628,204
153,355,424

22. 기타자본구성요소

당분기말 및 전기말 현재 기타자본항목의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

자기주식
(11,442)
(636)

자기주식처분손실
(794,838)
(794,838)

전환권대가
1,101,949
1,101,950

신주인수권대가
593,526
593,526

합 계
889,195
900,002

23. 결손금(1) 당분기말 및 전기말 현재 결손금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

법정적립금(*1)
2,500,000
2,500,000

임의적립금
7,500,000
7,500,000

미처리결손금
(73,328,062)
(56,659,038)

합 계
(63,328,062)
(46,659,038)

(*1) 연결회사는 상법의 규정에 따라, 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 현금에 의한 이익배당금의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다.

24. 영업부문

(1) 연결회사의 보고부문은 다음과 같이 구조되며 주요 내용은 다음과 같습니다.

구 분
재화 또는 용역
주요고객

분양공사
건축/오피스텔 등
수분양자

건설/전기/통신/소방
고급빌라, 빌딩, 전기, 정보통신공사 등

㈜대풍산업, 퀀텀디브이
㈜,㈜유에스케이얼라이언스 외

기타매출
부동산 임대 등
㈜중앙첨단소재

(2) 당분기와 전분기 중 부문 수익 및 성과에 대한 보고부문별 분석은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당분기
전분기

매출액
매출총손익
감가상각비
매출액
매출총손익
감가상각비

분양수입
(1,360,043)
(1,450,775)
631,280
80,286,429
40,070,910
548,241

건설/전기/통신/소방
21,243,020
(702,874)
375,742
32,935,218
3,911,206
337,305

기타
97,455
52,026
-
18,783,599
(1,428,224)
177,687

합계
19,980,432
(2,101,623)
1,007,022
132,005,246
42,553,892
1,063,233

(3) 당분기와 전분기 중 부문 수익 및 성과에 대한 지역별 분석은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당분기
전분기

국내 매출액
19,980,432
132,005,246

감가상각비
1,007,022
1,063,233

(4) 주요 고객에 대한 정보당분기와 전분기 중 전체 매출액의 10% 이상을 차지하는 주요 거래처에 대한 매출액내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

금액
비율(%)
금액
비율(%)

고객 A
9,306,248
46.60
-
-

고객 B
7,347,804
36.80
-
-

고객 C
-
-
18,200,000
13.79

수분양자
-
-
80,286,429
60.82

합 계
16,654,052
83.40
98,486,429
74.61

25. 고객과의 계약에서 생기는 수익당분기와 전분기 중 금융수익 및 기타수익(주석29, 30)을 제외한 연결회사의 고객과의계약에서 생기는 수익은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누적
3개월
누적

고객과의 계약에서 생기는 수익
3,017,637
19,882,978
26,246,325
131,423,148

한 시점에 이행하는 수행의무
-
-
-
18,200,000

기간에 걸쳐 이행하는 수행의무
3,017,637
19,882,978
26,246,325
113,223,148

기타 원천으로부터의 수익 : 임대료 수익
16,718
97,454
199,363
582,099

합 계
3,034,355
19,980,432
26,445,688
132,005,247

26. 건설계약

(1) 당분기말 및 전기말 현재 고객과의 계약으로 인한 계약자산 및 계약부채의내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

당분기말
전기말

수취채권
계약자산
계약부채
수취채권
계약자산
계약부채

공사미수금 등
미청구공사
초과청구공사
공사미수금 등
미청구공사
초과청구공사

22,134,502
1,605,494
1,087,193
67,792,250
5,351,490
809,172

(2) 당분기 및 전분기 현재 진행중이거나 완료된 건설계약과 관련하여 인식한 공사손익 등의 내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

발주처
Project명
계약금액
수익누계액
누적발생원가
누적손익
당기수익인식액
계약잔액

㈜대풍산업 외
역삼동 653-3 주거복합 신축공사 외
296,936,692
232,854,457
122,476,053
110,378,404
19,882,978
64,082,235

(전분기)

(단위: 천원)

발주처
Project명
계약금액
수익누계액
누적발생원가
누적손익
당기수익인식액
계약잔액

아천동제이앤비개발 외
워커힐 한강 공동주택 신축공사 외
263,209,730
168,317,742
83,218,034
85,099,708
101,232,663
94,891,988

(3) 당분기말 현재 진행기준을 적용하는 주요계약(계약금액이 직전 사업연도 말 매출액의 5% 이상에 해당하는 계약) 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

프로젝트명(*1)
계약일
계약상완성기한(*2)
진행률(%)
계약자산
계약부채
매출채권

총액
대손충당금

논현동 카일룸M 신축공사(*3)
2021-03-12
2023-12-31
100.00
-
-
1,985,348
(1,152,615)

역삼동 653-3 주거복합 신축공사
2021-12-01
2024-07-05
100.00
716,906
-
15,603,296
(63,543)

해운대 중동 카일룸 신축공사
2022-04-01
2024-04-16
100.00
-
-
4,973,419
(99,072)

강남구 논현동 98번지외 신축공사
2022-05-24
2025-06-30
2.82
-
-
-
-

22-육-00부대 전기공사
2022-09-16
2024-12-31
75.46
25,799
-
-
-

용산 한남동 라스코맨션 신축공사
2023-12-28
2025-09-10
10.39
345,341
-
309,100
(1,259)

리카르디 아스턴 청담 신축공사
2023-12-18
2027-06-01
0.00
-
-
-
-

합 계
1,088,046
-
22,871,163
(1,316,489)

(*1) 주요 프로젝트는 해당 프로젝트별 추정총계약수익금액이 직전회계연도 총매출액의 5% 이상인 프로젝트이며 비공개계약은 존재하지 않습니다.(*2) 프로젝트별 계약상 공사기한 또는 예정 공사기한입니다.(*3) 논현동 카일룸M 사업의 '계약일(공사착공일)'은 분양공사의 수익인식 개시일인 공사착공일입니다.

(4) 당분기말 및 전기말 현재 계약이행원가의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당분기말
전기말

선급공사비
9,454,140
9,450,937

(5) 당분기 및 전분기 중 총계약수익 및 추정총계약원가 변동으로 인하여 당분기와 미래기간의 손익, 미청구공사에 영향을 미치는 금액은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

공사손실충당부채
용역손실충당부채
추정총계약수익의변동
추정총계약원가의변동
공사손익
당분기손익에미친영향
미래손익에미칠영향
미청구공사의변동

-
-
1,116,185
2,967,516
(1,851,331)
(1,825,183)
(26,148)
(1,825,183)

(전분기)

(단위: 천원)

공사손실충당부채
용역손실충당부채
추정총계약수익의변동
추정총계약원가의변동
공사손익
전분기손익에미친영향
미래손익에미칠영향
미청구공사의변동

-
-
3,776,734
6,942,869
(3,166,135)
(1,748,172)
(1,417,963)
(1,748,172)

27. 비용의 성격별 분류당분기 및 전분기 중 발생한 비용의 성격별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누적
3개월
누적

재고자산의 변동
(304,886)
(3,897,286)
6,662,297
36,526,505

원재료 및 상품 등 매입액
685,087
3,634,316
875,498
7,288,103

종업원급여
1,338,563
4,680,699
1,359,552
4,163,246

외주가공비
2,202,239
15,669,801
7,871,816
36,370,545

감가상각비 및 무형자산상각비
380,417
1,007,022
337,892
1,063,232

지급수수료
1,400,314
5,876,581
4,769,630
12,070,975

대손상각비(환입)
127,089
6,269,328
311,970
1,528,249

기타비용
1,085,990
4,258,830
1,410,683
4,910,765

합 계(*1)
6,914,813
37,499,291
23,599,338
103,921,620

(*1) 연결포괄손익계산서상의 매출원가 및 판매비와관리비를 합산한 금액입니다.

28. 판매비와관리비당분기 및 전분기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누 적
3개월
누 적

급여
727,579
2,473,688
588,061
1,647,459

퇴직급여
60,717
224,410
46,215
171,477

복리후생비
158,907
457,006
162,146
418,515

여비교통비
32,286
83,845
23,934
74,099

수도광열비
128
33,574
137
1,246

세금과공과
229,223
300,378
174,283
1,039,699

임차료
37,517
120,537
53,146
94,288

감가상각비
197,407
483,349
108,883
391,645

무형자산상각비
140,304
420,921
140,216
420,621

지급수수료
1,097,715
3,663,808
2,587,977
8,183,138

대손상각비(환입)
127,089
6,269,328
311,970
1,528,249

기타
387,254
886,392
200,142
499,830

합 계
3,196,126
15,417,236
4,397,110
14,470,266

29. 금융수익 및 금융비용당분기 및 전분기 중 금융수익 및 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누 적
3개월
누 적

금융수익 :

이자수익
350,606
975,973
42,853
1,203,060

배당금수익
-
13,450
-
16,140

당기손익-공정가치측정금융자산평가이익
921,175
972,504
10,650
34,411

당기손익-공정가치측정금융자산처분이익
-
-
-
2,000,000

파생상품평가이익
-
7,866
-
1,141,882

기타의 대손충당금환입
-
292,000
-
1,215,101

사채상환이익
-
-
57,765
57,765

소 계
1,271,781
2,261,793
111,268
5,668,359

금융비용 :

이자비용
1,268,238
3,807,482
2,322,077
7,565,175

기타의 대손상각비
-
-
-
10,119

당기손익-공정가치측정금융자산평가손실
(242,476)
531,600
-
-

비지배지분부채 금융비용
-
-
-
-

사채상환손실
-
-
4,322,107
4,322,107

기타금융손실
-
-
-
161,101

소 계
1,025,762
4,339,082
6,644,184
12,058,502

순금융손익
246,019
(2,077,289)
(6,532,916)
(6,390,143)

30. 기타수익 및 기타비용(1) 당분기 및 전분기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누 적
3개월
누 적

유형자산처분이익
891
891
-
-

사용권자산처분이익
-
4,596
-
684

수입수수료
-
220,000
-
491,767

자산수증이익
-
-
-
564,480

잡이익
506,477
1,050,761
12,811
157,483

매각예정비유동자산처분이익
-
-
2,086,116
2,086,116

합 계
507,368
1,276,248
2,098,927
3,300,530

(2) 당분기 및 전분기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누 적
3개월
누 적

유형자산처분손실
-
467
1,821
4,543

무형자산처분손실
-
613
-
-

사용권자산처분손실
-
-
-
3,205

복구충당부채전입액
188
501
-
1,205

기부금
-
20,000
-
-

잡손실
11,328
257,209
396
288,791

합 계
11,516
278,790
2,217
297,744

31. 법인세 비용

법인세비용은 당기법인세비용에서 과거기간 당기법인세에 대하여 당분기에 인식한 조정사항, 일시적차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용 및 당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 법인세 비용을 조정하여 산출하였습니다.

32. 주당순손익

(1) 기본주당손익당분기와 전분기의 기본주당손익의 산정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누 적
3개월
누 적

지배주주 계속영업 분기순손익
(3,370,044,503)
(16,669,023,885)
(1,640,807,575)
23,329,401,585

지배주주 중단영업 분기순손익
-
-
-
402,650,422

가중평균유통보통주식수(*1)
3,981,800
3,845,047
3,515,134
3,319,229

계속영업 기본주당손익
(846)
(4,335)
(467)
7,029

중단영업 기본주당손익
-
-
-
121

(*1) 기초 유통보통주식수는 2024년 5월 3일 보통주 액면금액을 500원에서 5,000원으로 병합하는 주식 액면병합을 실시하여 주식 수가 감소(10주가 1주로 병합)하였으며, 액면병합 후의 주식수로 적용하여 환산한 주식입니다. 또한 2024년 10월 1일 무상감자가 완료됨에 따라 이를 소급하여 수정한 주식수 입니다(주석 40 참조).

(2) 유통주식수 산정(당분기)

구분
일자
일수
주식수(*1)
가중평균주식수

기초
2024-01-01
274
3,515,134
3,515,134

유상증자
2024-03-21
194
466,666
330,413

자기주식 취득
2024-05-03
151
(908)
(500)

기말
3,980,892
3,845,047

(*1) 당분기 중 실시한 액면병합 및 보고기간 후 완료된 무상감자 효과를 반영한 주식수 입니다.

(전분기)

구분
일자
일수
주식수(*2)
가중평균주식수

기초
2023-01-01
273
3,141,134
3,141,134

유상증자
2023-05-24
130
374,000
178,095

기말
3,515,134
3,319,229

(*2)
당분기 중 실시한 액면병합 및 보고기간 후 완료된 무상감자 효과를 반영하여 소급 수정한 주식수 입니다.

(3) 희석주당손익당분기와 전기의 희석주당손익의 산정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누적
3개월
누적

지배주주 계속영업 희석 분기순손익
(3,370,044,503)
(16,669,023,885)
(1,640,807,575)
24,166,914,392

지배주주 중단영업 희석 분기순손익
-
-
-
402,650,422

희석 가중평균유통보통주식수
3,981,800
3,845,047
3,515,134
16,815,541

계속영업 희석주당손익(*1)
(846)
(4,335)
(467)
1,437

중단영업 희석주당손익
-
-
-
24

(*1) 당분기 희석주당손익은 반희석화 효과로 인하여 기본주당손익과 동일합니다.희석주당이익의 계산을 위한 조정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누계
3개월
누계

지배기업 소유지분 분기순손익
(3,370,044,503)
(16,669,023,885)
(1,640,807,575)
23,329,401,585

조정내역 : 이자비용 및 파생상품평가손익
-
-
-
837,512,807

보통주희석화분기순손익
(3,370,044,503)
(16,669,023,885)
(1,640,807,575)
24,166,914,392

발행된 가중평균유통보통주식수
3,981,800
3,845,047
3,515,134
3,319,229

조정내역 : 전환사채
-
-
-
13,496,312

희석주당이익 산정을 위한 가중평균유통보통주식수
3,981,800
3,845,047
3,515,134
16,815,541

33. 담보제공자산

당분기말 현재 차입금 및 계약이행 보증 등에 대한 담보로 제공한 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위; 천원)

담보제공자산
장부금액
담보설정금액
담보제공처
담보내용

현금및현금성자산
1,606,367
1,606,367
신한자산신탁
부동산신탁운영계좌

단기금융자산
35,240
34,000
하나은행
법인카드발행

투자부동산(*1)
3,143,047
2,400,000
(주)Helix Experience
차입금 담보

투자부동산(*7)
2,245,350
1,680,000
동호신협
부동산 담보

투자부동산(*2)
10,780,809
12,320,000
제2금융권
수익권증서 우선수익자

재고자산(*2)
8,817,556
5,000,000
제2금융권
수익권증서 우선수익자

재고자산(*3)
56,583,630
80,400,000
제2금융권
부동산 담보

장기금융자산(장기금융상품)
55,304
55,304
건설공제조합
공사하자보수

장기금융자산(장기금융상품)
9,991
9,991
주택도시보증공사
공사하자보수

장기금융자산(장기금융상품)
90,418
90,418
서울보증보험
공사하자보수

장기금융자산(장기금융상품)
2,000
2,000
기업은행
당좌개설보증금

장기금융자산(장기금융상품)
2,500
2,500
우리은행
당좌개설보증금

장기금융자산(장기금융상품)
20,000
20,000
국민은행
법인카드발행

당기손익공정가치금융자산
2,087,171
2,087,171
건설공제조합
출자증권담보

당기손익공정가치금융자산
72,427
72,427
전기공사공제조합
출자증권담보

당기손익공정가치금융자산
683,769
683,769
정보통신공제조합
출자증권담보

당기손익공정가치금융자산
21,000
21,000
소방산업공제조합
출자증권담보

단기대여금(*4)
29,384,369
29,384,367
사채권자
차입금 담보

종속기업투자(*5)
50,000
50,000
제2금융권
차입금 담보

관계기업투자(*6)
93,000
93,000
지에스건설㈜
연대보증채무의 담보

합 계
115,783,948
136,012,314

(*1) 담보제공처 (주)Helix Experience는 제 1순위 근저당권자입니다.(*2) 투자자산 및 재고자산은 제2금융권 차입금에 대한 담보로 제공하였습니다.(*3) 재고자산은 해당사업의 차입금에 담보로 제공하였습니다.
(*4) 종속기업 (주)카일룸도산에 대한 단기대여금으로 내부거래 제거전 금액입니다. 그 중 1건의 대출채권 18,500백만원에 대해서는 직접적으로 채권자를 양수인으로 하는 대출채권 양도담보권을 설정하고 있습니다.(*5) 종속기업 (주)상지그린에너지의 차입금에 대한 담보로 제공된 내부거래 제거전 금액입니다.(*6)
연결회사의 관계기업인 (주)성암홀딩스가 시행하는 나주송월동 공동주택개발사업과 관련하여, 채무자의 채권자와 공사도급계약에 따른 채무자의 채권자에 대한 공사대금채무를 담보하기위해 제공한 건입니다. (*7) 연결회사는 보고기간 말에 취득한 투자토지를 담보로 하는 차입금 약정을 체결하였습니다.이외에 부동산에 대한 담보신탁계약에 따른 우선수익권이 해당 사업의 차입금에 담보로 제공되어 있습니다.

34. 우발채무와 약정사항

(1) PF우발부채

① 부동산 PF 종합요약표 (책임준공, 중도금대출, SOC 미포함)연결회사는 보고기간 말에 PF와 관련한 총 120,000백만원(전기말: 151,500백만원)의 신용보강을 제공하고 있으며,
이중 연결회사 단독 사업에 대한 금액은 120,000백만원(전기말: 151,500백만원)입니다.

전기말 우발부채로 계상되었으나, 충당부채로 전환된 금액은 없습니다.
이중 특수관계자에 제공하는 신용보강은 총 68,000백만원(전기말: 79,690백만원)이며, 모두 기타사업과 관련되어 있습니다.

기타사업과 관련한 PF 우발부채 내역은 아래와 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
종류
보증한도
보증금액
대출잔액

만기구분
전기

당분기말
3개월이내
3개월초과6개월이내
6개월초과12개월이내
1년초과2년이내
2년초과3년이내
3년초과

기타사업
브릿지론
68,000
-
68,000
-
68,000
-
-
-
-
65,000

본PF
120,000
-
102,247
70,950
-
-
31,297
-
-
151,500

ABL
-
-
-
-
-
-
-
-
-
14,690

합 계
188,000
-
170,247
70,950
68,000
-
31,297
-
-
231,190

② 부동산PF(대출)보증 세부내역 (중도금대출, SOC 관련 사항은 미포함)
보고기간 말 현재 4건의 기타사업 관련 PF(대출) 보증 내역은 아래와 같습니다.PF 보증관련 일부 약정에는 연대보증, 책임준공 미이행에 따른 중첩적 병존적 채무인수 등이 발생하는 경우 당분기 한도액은 188,000백만원(전기말: 231,190백만원)의약정을 체결하였습니다.

(단위: 백만원)

사업지역
사업장구분
PF종류
신용보강종류
보증한도(전체)
부담률 (연결)(%)
보증금액(연결)
채무자
특수관계자여부
채권기관종류
대출잔액(연결)
대출기간
만기일
유형
책임준공약정금액

당분기말
전기말

서울강남구
업무시설
브릿지론
연대보증
-
100
-

㈜상지그린에너지

종속기업
새마을금고 외
-
35,978
23.02.27~25.02.27
25.02.27
-
-

조기상환 조항
다음 각 호의 어느 하나의 채무불이행 사유가 발생하는 경우 대출원리금 상환채무와 차주 등(연대보증인 포함)이 금융계약에 따라 또는 그와 관련하여 대주에게 지급하여야 할 각종 금전채무의 기한의 이익이 상실된 것으로 하여 그 이행기가 도래할 수 있습니다.단, 대주는 본인의 판단으로 기한의 이익득 미상실하거나 기한의 이익 상실을 부활시킬 수 있습니다.(1) 차주가 대출약정금을 인출하지 아니한 때(단, 차주 및 대주가 합의하여 위 기일을 연장하는 경우에는 그러하지 아니함)(2) 차주가 제출하기로 한 서류의 제출을 지체하거나 제출한 위 서류 및/또는 이 약정에 따라 차주가 제출한 서류가 대주를 만족시키지 못하는 내용과 형식으로 작성된 때(3) 대출원리금 상환채무를 포함하여 차주가 금융계약에 따라 대주 및/또는 주간금고에게 지급하여야 할 금액(수수료 및 비용 포함)을 해당 지급기일에 지급하지 아니한 때(4) 차주 등이 금융계약에서 한 진술 및 보장사항이 그 확인시점에서 중요한 점에 있어서 사실과 다르거나 허위인 것으로 판명되어 대주의 권리 보호 또는 행사에 중대한 영향을 미친다고 판단한 대주가 이를 차주 등에게 통지한 후 [10]일 이내에 치유되지 아니한 때(5) 차주 등이 인출선행조건, 인출동시이행조건 및 인출후행조건, 이 약정 제11장을 포함하여 금융계약상의 의무를 위반하거나 적기에 이행하지 아니한 때(6) 대한민국의 관련법령 개정 등으로 인해 차주 등이 금융계약에 따른 채무를 부담하거나 이행하는 것이 위법하게 된 때(7) 차주 등이 이 약정 체결일 또는 그 이후에 대주 및/또는 주간금고에 제시하거나 제출한 서류가 허위일 때(8) 금융계약 등의 어느 하나가 무효, 취소 또는 해제, 해지되고 그로 인하여 대주의 담보취득이나 권리행사에 불리한 영향이 있다고 판단하는 경우(9) 차주 등에 대하여 부도사유가 발생한 때(10) 차주 등이 지급불능이 된 때 또는 차주 등에 대하여 청산, 회생절차, 파산절차 및 그와 유사한 절차의 개시 신청이 있는 때(11) 제9장에 따라 담보로 제공된 담보물을 포함하여 차주 등의 재산 중 전부나 일부에 대하여 가압류, 압류명령 또는 체납처분 압류통지가 발송된 때 혹은 기타의 방법에 의한 강제집행개시의 신청이 있거나 체납처분의 착수가 있고 그로부터 [10]일 이내에 해소가 되지 아니한 때(12) 차주 등에게 다음 각 목에서 예시한 부실징후가 발생한 경우가. 기업의 경영권, 상속지분 등의 문제로 기업 경영상 내분 발생하여 정상적인 경영활동이 곤란한 경우나. [3]개월 이상 조업이 중단된 경우다. 최근 [6]개월 이내에 [1]차 부도가 발생한 경우(13) 차주 등에 대하여 여신거래기본약관에 의한 기한이익상실 사유가 발생한 때(14) 제(1)호 내지 제(13)호 중 어느 하나에 준하는 사유 또는 기타 차주 등의 영업, 자산 또는 재무상태에 중대한 부정적인 변화가 있어 차주 등이 대출원리금 상환채무를 포함하여 차주 등이 금융계약에 따라 대주에 부담하는 채무를 이행하지 못할 것으로 대주가 합리적으로 판단하는 경우

기타 신용보강
해당 사항 없음

서울강남구
업무시설
본PF
채무인수
-
100
-

㈜카일룸디앤디

종속기업
대주단
-
33,500
21.03.31~24.01.03
24.01.03
PF Loan
-

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
해당 사항 없음

서울강남구(*1)
공동주택
본PF
채무인수
65,000
100
-

하이엔드역삼제일차
㈜

해당없음
금융회사 외
53,950
52,700
21.11.02~24.11.02
24.11.02
PF Loan
65,000

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
원채무자가 채권자에게 부담하는 미상환 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출 원리금에 대하여, 시공사로서 책임준공 미이행 시 조건부 중첩적,병존적 채무인수

부산해운대구
(*3)

공동주택
본PF
채무인수
-
100
-

퀀텀디브이
㈜

해당없음
증권사 외
17,000
16,600
22.05.19~24.08.19
24.08.19
PF Loan
-

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
원채무자가 채권자에게 부담하는 미상환 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출 원리금에 대하여, 시공사로서 책임준공 미이행 시 조건부 중첩적,병존적 채무인수

서울용산구
공동주택
본PF
채무인수
55,000
100
-

유에스케이얼라이언스
㈜

해당없음
금융회사 외
31,297
28,500
23.12.28~26.03.11
26.03.11
PF Loan
55,000

조기상환조항
중도상환수수료 지급조건, 해당 사업 건물의 분양수입 회수율과 임대차호실의 계약 체결 조건에 따른 조기상환 조건

기타 신용보강
원채무자가 채권자에게 부담하는 미상환 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출 원리금에 대하여, 시공사로서 책임준공 미이행 시 조건부 중첩적,병존적 채무인수

경기도구리시(*2)
공동주택
본PF
채무인수
-
100
-
제이앤비개발
해당없음
대주단
-
-
21.08.30~23.11.30
23.11.30
PF Loan
-

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
해당 사항 없음

서울강남구(*2)
업무시설
ABL
연대보증
-
100
-

㈜카일룸디앤디

종속기업
금융회사
-
10,627
22.09.23~24.03.23
24.03.23
유동화대출
-

조기상환조항
어느 채무불이행 사유가 발생하는 경우 대주는 다음과 같은 조치를 취할 수 있다.차주에게 모든 대출원리금 상환채주 및 차주가 대주에 지급하여야 할 수수료와 비용 등의 지급채무의 지급기일이 도래하였음을 선언하는 통지(이하'기한의 이익 상실선언통지')를 할수 있으며, 대주가 위 통지를 발송한 날에 지급기일이 도래한 것으로 본다.대주는 지급기일의 도래를 위하여 별도의 이행의 최고를 할 필요가 없다. 차주는 대주가 지급기일이 도래하였음을 선언하는 통지를 발송하는 날에 즉시 지급기일이 도래하게 됨을 확인하며, 이에 대하여 이의가 없다.(1) 차주 등이 피담보채무를 포함하여 이 약정 또는 금융계약에 따른 금전지급채무를 해당 지급기일에 지급하지 아니한 경우(2) 차주 등이 지급불능이 된 때 또는 차주에 대하여 회생절차, 파산절차 및 그와 유사한 절차의 개시 신청이 있는 경우(3) 차주 등에 대하여 부도사유가 발생한 경우(4) 차주 등이 인출선행조건 또는 본건 사업과 관련한 금융계약에서 한 진술 및 보장 사항이 사실과 다르거나 허위인 것으로 판명된 경우(5) 차주 등이 대주 또는 대주에 제출한 서류가 대주 또는 대주를 만족시키지 못하는 내용과 형식으로 작성되어 대주 또는 대주가 보완을요청하였으나 칠 7 영업일 이내에 보완되지 않는 경우(6) 제9조에 따라 제공된 담보물, 본건 사업 관련 부동산 또는 부동산담보신탁계약 등 신탁계약상 수익권 기타 차주 등의 재산의 일부 또는 전부에 대하여 제3자로부터의 가압류, 압류명령 또는 체납처분 압류통지가 발송된 경우, 또는 기타의 방법에 의한 강제집행개시의 신청이 있거나 체납처분의 착수가 있는 경우. 다만, 가압류결정에 대하여는 동 결정일로부터 삼십(30)일 이내에 해소되지 아니하는 경우로한다.(7) 차주 등이 약정 또는 담보계약(서)에 정한 바에 따라 해당 담보(물적, 인적 담보를 불문함)를 대주에게 제공하지 못하거나 담보권자로서 대주의 권리를 해하는 행위를 하는 경우(8) 차주 등이 이 약정을 포함한 본건 사업 관련 금융계약 상의 각 의무(인출선행조건, 인출후행조건, 준수사항 등을 모두 포함)를 이행하지 아니하거나 기타 이 약정을 포함한 본건 사업과 관련한 금융계약을 위반한 경우(9) 대한민국의 관련 법률 개정 등으로 인해 차주 등이 금융계약에 따른 채무를 부담하거나 이행하는 것이 위법하게 된 경우(10) 차주 등의 신용상태에 중요한 변화 또는 민원 발생 등으로 본건 사업을 계속하기 곤란하다고 대주가 합리적으로 판단한 경우(11) 차주 등의 영업 또는 중요 자산의 전부 또는 중요한 일부가 대주의 사전 서면 승인 없이 국유화, 몰수, 수용, 매각 등의 사유로 제3자에게 이전되거나 기타 방법으로 처분된 경우(12) 담보대상부동산과 관련하여 분쟁이 발생한 경우(분쟁의 원인과 종류를 불문함)(13) 이 약정 체결의 전제가 되는 금융계약 등의 어느 하나가 무효, 취소, 해제(지)되고 그로 인하여 대주의 담보취득이나 권리행사에 불리한 영향이 있다고 대주가 판단한 경우(14) 본건 사업 추진이 불가능하게 될 명백한 사유가 발생한 경우(15) 본건 사업의 추진에 필요한 인허가, 승인, 신고 등이 무효, 취소, 해제, 해지, 효력 정지되거나 더 이상 유지되기 어렵게 된 경우(16) 차주 등의 재무상태에 부정적 영향을 야기하는 소송이 제기된 경우(17) 차주 등이 본건 사업의 전부 또는 중요한 일부의 수행을 중단한다고 대주가 합리적으로 판단한 경우(18) 본건 사업 관련 PF대출약정에서 정하는 채무불이행사유가 발생한 경우(19) 기타 여신거래기본약관에서 정하는 기한이익의 상실 사유 중 어느 하나라도 발생한 경우(다만, 본항에 규정된 채무불이행사유와 동일한 사유에 관하여는 본항 각 호의 규정이 우선하여 적용됨)(20) 제(1)호 내지 제(19)호에 준하는 사유 및 기타 차주 등의 영업 또는 재정상태에 부정적 영향이 있어 차주 등이 피담보채무를 이행하지 못할 것으로 대주가 합리적으로 판단하는 경우

기타 신용보강
해당 사항 없음

서울강남구
업무시설
브릿지론
연대보증
68,000
100%
-

㈜카일룸도산

종속기업
금융회사 외
68,000
-
24.09.30~25.03.30
25.03.30
-
-

조기상환조항
이 약정상 다음 각 호의 사유는 채무불이행 사유를 구성한다.(1) 차주가 제4조 제1항 내지 제2항이 정한 바에 따라 대출약정금을 인출하지 아니한 때(단, 차주, 대주가 합의하여 위 기일을 연기하는 경우에는 그러하지 아니함)(2) 차주가 대출원리금 상환채무를 포함하여 금융계약에 따라 대주에게 지급하여야 할 금액(원금, 이자, 각종 수수료, 비용, 제7조 제2항 (3)에 정한 바에 따른 추가 자기자본을 포함함)를 해당 지급기일에 지급하지 아니한 때(3) 차주가 제4조 제5항 인출후행조건에서 정한 의무를 적기에 이행하지 아니한 때(4) 차주, 연대보증인 또는 물상보증인(이하 본 조에서 “차주등”)이 금융계약에서 한 진술 및 보장사항(제9조의 내용을 포함함)이, 동 확인시점에서 중요한 점에 있어서 사실과 다르거나 허위인 것으로 판명되고, i) 차주등이 대주로부터 그러한 사실을 서면 통지 받은 날 또는 ii) 차주등이 그러한 사실을 인지한 날 중 먼저 도래하는 날로부터 30일 이내에 치유되지 아니한 때(5) 차주등이 이 약정서를 포함하여 기타 금융계약상의 의무(제8조 및 제10조의 적극적, 소극적 준수사항을 포함하되, 이에 제한되지 아니함)를 위반하거나 적기에 이행하지 아니한 때(6) 차주등에 대하여 부도사유가 발생한 때(7) 차주등의 영업과 관련된 인허가 중 피담보채무에 중대한 부정적 영향을 미칠 정도로 인허가가 지연, 폐지, 취소 또는 변경되거나, 필요한 인허가를 득하는 것이 불가능 한 상태에 이른 경우(8) 이 약정을 포함한 어느 금융계약이 무효, 취소, 해제, 해지 기타 그 효력을 상실하거나 그 조건에 따라서 이행할 수 없게 되고, 그로 인하여 대주의 담보취득이나 권리행사에 불리한 영향이 있다고 대주가 판단하는 경우(9) 차주등이 이 약정 또는 어느 금융계약에 따라 대주에게 제시하거나 제출한 문서의 전부 또는 중요한 일부가 허위일 때(10) 금융계약상 정해진 바에 따른 경우를 제외하고, 차주등이 자신이 당사자인 대여약정 또는 어느 금융계약을 해지하거나 그 효력이나 그에 따른 의무를 부인하는 경우 또는 그 내용(대주의 담보취득을 포함하나 이에 제한되지 아니함)의 일부 또는 전부에 대한 적법성, 유효성 또는 집행가능성에 대한 분쟁이 발생하고 그로 인하여 중대한 부정적 영향이 발생한 경우(11) 대한민국의 관련법령 개정 등으로 인해 차주등이 대여약정 또는 금융계약에 따른 채무를 부담하거나 이행하는 것이 위법하게 된 때(12) 제8조에 따라 대주에 담보로 제공된 담보물을 포함하여, 차주의 재산 중 중요한 일부 또는 전부에 대하여 대출원리금 상환에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있는 (i) 가압류, 압류명령 또는 체납처분 압류통지가 발송된 때 또는발송되거나 (ii) 기타의 방법에 의한 강제집행개시의 신청이 있거나 (iii) 체납처분의 착수가 있어서있고, 30일 이내에 이를(i) 내지 (iii)을 실효(단, 대주가 인정하는 실효에 필요한 모든 법적 절차를 이행한 경우 실효된 것으로 봄) 시키지 못하여 대출금 상환에 중대한 영향을 미친다고 대주가 합리적으로 판단하는 때(13) 차주에게 여신거래기본약관에서 정하는 기한이익의 상실 사유 중 어느 하나라도 발생한 때; 다만, 본 항 다른 호에서 규정하고 있는 사유와 동일한 사유에 관한 기한이익의 상실 사유에 관하여는 본 항 다른 호의 규정이 여신거래기본약관 규정에 우선하여 적용된다.(14) 제1호 내지 제13호에 준하는 사유 및 기타 차주의 영업, 자산상태에 중대한 부정적인 변화가 있어 차주가 대출원리금 상환채무를 이행하지 못할 것으로 대주가 합리적으로 판단하는 경우

기타 신용보강
본 PF 실행 이전으로 해당 사항 없음

단독사업 계

188,000
100%
-

170,247
177,905

120,000

(*1) 상기의 사업장은 2024년 5월 3일 책임준공기한의 2개월 연장과 PF약정 금액의 한도가 110.5억원 감소하였습니다.(*2) 상기의 사업장은 책임준공이행에 따른 조건부채무인수 의무가 소멸되었습니다.
(*3) 당분기말 기준 대출잔액은 잔존하나, 미상환 채무의 채권자가 시공사(당사)의 채무인수의무를 면제함에 따라 대출만기일인 2024년 8월 19일에 본건 채무인수는 면탈되었습니다.

③ 부동산PF 책임준공 약정연결회사는 보고기간 말 현재 기타사업과 관련하여, 아래와 같이 책임준공 미이행시 조건부 채무인수 약정을 제공하고 있습니다.

(단위: 개, 백만원)

구분
당분기
전기

공사건수
도급금액
약정금액
대출잔액
공사건수
도급금액
약정금액
대출잔액

기타사업
3
59,037
120,000
102,247
3
59,037
151,500
124,300

④ 본PF의 중도금대출연결회사는 전기 말 기타사업과 관련해서는 수분양자 중도금 대출에 111,410백만원을 보증하는 약정을 체결하였으나, 당분기 중도금 대출이 모두 상환됨에 따라 지급보증 채무는 없습니다.

(단위: 개, 백만원)

구분
당분기
전기

사업건수
보증한도
약정금액
대출잔액
사업건수
보증한도
약정금액
대출잔액

기타사업
-
-
-
-
1
111,410
85,700
85,050

⑤ 기타(ABL 대출)연결회사의 전기 말 사업 시행이익 담보 대출에 14,690백만원을 연대보증하는 약정을 체결하였으나, 당분기 대출이 모두 상환됨에 따라 연대보증인의 채무보증이 조기해소 되었습니다.

(단위: 개, 백만원)

구분
당분기
전기

사업건수
보증한도
약정금액
대출잔액
사업건수
보증한도
약정금액
대출잔액

기타사업
-
-
-
-
1
14,690
11,300
10,627

(2) 비PF 우발부채연결회사는 보고기간 말에 아래와 같이 보증보험회사 등에 보험을 가입하거나 보증서를 발급하는 방식 등으로 현재 발주처 등에 대하여 1,277백만원(전기말: 112,687백만원)의 계약이행보증 및 하자보증 등 지급보증을 제공하고 있습니다.

① 종합요약표

(단위:백만원)

구분
피보증처명
보증종류
보증한도
보증금액
보증처
특수관계자여부
기타

제공한지급보증 (*1)

㈜투윈스컴 외

연대입보 외
1,277
950
제2금융권 외
해당없음
입보채무 외

제공받은지급보증 (*2)
-
계약보증 외
194,988
-
정보통신공제조합 외
해당없음
강동구청 외

합 계
-
-
196,265
950
-
-
-

(*1) 계약이행보증, 운영자금 지급보증, 주택분양보증 등 연결회사가 타인의 금융거래 등을 위하여 제공한 지급보증(*2) 계약이행보증, 하자보수보증 등 연결회사가 계약 등을 위해 보증처로부터 제공받은 지급보증

② 제공한 지급보증

(단위 : 백만원)

피보증처
보증종류
보증한도
보증금액
보증처
특수관계자여부

비고

(설명)

수분양자(*1)
연대입보
-
-
제2금융권
해당없음
카일룸M중도금대출

㈜투윈스컴

연대입보
327
-
정보통신공제조합
해당없음
입보채무

㈜대풍산업(*2)
지급보증
950
950
신탁사
해당없음
사업비충당지급보증

합 계

1,277
950

(*1) 연결회사의 '서울 강남구 논현동 242-31번지 외 1필지 카일룸M오피스텔' 수분양자의 중도금 대출을 보고기간말 연결회사가 상환하여 본건 채무인수 의무는 면탈되었고 원채무자들 중 직접 상환치 못해 연결회사가 대위변제한 금액은 대상 원채무자에게 구상권을 청구할 예정입니다.(*2) 본 건은 2024년 7월 4일 보증의무가 해소되었습니다.

③ 제공받은 지급보증

(단위 : 백만원)

보증처
보증종류
보증한도
보증금액
특수관계자여부
비고(설명)

정보통신공제조합
계약보증 외
19,146
711
해당없음
강동구청 외

건설공제조합
하자보수 외
173,454
3,201
해당없음
서울영등포구 외

전기공사공제조합
하자보수
72
-
해당없음
-

서울보증보험
이행보증 공탁보증
2,136
2,136
해당없음
서울 강남구 외

대한주택보증
하자보수
180
180
해당없음
가평군

합 계

194,988
6,228

④ 당분기말 현재 금융기관 등과 체결한 약정의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

금융기관
구분
한도금액
실행금액

건설공제조합
신용융자
3,008,000
1,200,000

동호신협
담보대출
1,400,000
1,400,000

㈜HELIX EXPERIENCE
담보대출
1,800,000
1,800,000

남해수협 외
담보대출
21,420,000
21,420,000

합계
27,628,000
25,820,000

⑤ 기타 (소송 등)
1) 당분기말 현재 연결회사가 피고로 계류되어 있는 3건의 주요 소송사건(소송가액 1,150백만원)은 다음과 같으며, 현재 동 소송의 결과는 예측할 수 없습니다.

(단위 : 백만원)

사건명
원고
피고
소송금액
계류법원
진행상황 등

손해배상 등청구의 소 (*1)
도곡동상지카일룸입주자대표회의
㈜상지건설㈜케이에이치필룩스건설공제조합
150
서울중앙지법
1심진행중

이의 제기에 대한무효신청(*2)
S.C.I. 오버몬테카를로
(주)상지건설 외
-
프랑스니스법원
1심판결보류

공탁금 출급청구권확인(*3)
이정일
㈜상지건설 외
1,000
서울중앙지법
1심진행중

(*1) 연결회사는 2023년 12월 30일 도곡동 상지건설 입주자대표회의 측의 하자보수에 갈음하는 손해배상 청구 소송이 접수되었으며, 현재 그 결과는 예측할 수 없습니다.(*2) 연결회사는 1심 판결 보류에 대한 이의신청 진행중이며, 현재 그 결과는 예측할 수 없습니다.(*3) 연결회사는 2024년 05월 13일 서교동 매각대금 잔액 관련 공탁금 출급청구권 확인에 대한 소송이 접수되었으며, 연결회사는 2024년 09월 19일 화해권고결정을 받아 원고에게 지급할 금원은 없습니다. 현재 나머지 피고는 소송을 진행중에 있습니다.2) 당분기말 현재 연결회사가 원고인 사건은 1건(하자보수보증금 강제조정 결정에 따른 구상금 청구의 소)이며, 2024년 08월 27일 원고 일부 승소 판결 및 2024년 10월 08일 확정되었습니다.

35. 특수관계자와의 거래내역

(1) 당분기말 현재 연결회사와 특수관계에 있는 회사의 내역은 다음과 같습니다.

구분
당분기말
전기말

관계기업
㈜성암홀딩스, ㈜에이스바이오메드
㈜성암홀딩스, ㈜에이스바이오메드

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔, ㈜어코스틱스스페이스(*1)
㈜오버나인에이치엔

최대주주
㈜중앙첨단소재
㈜중앙첨단소재

(*1) 당분기 중 신규로 설립되어 특수관계자에 포함되었습니다.

(2) 당분기말 및 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권 및 채무 내용은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
채권
채무

대여금
미수이자
기타채권
차입금
기타채무

관계기업
㈜성암홀딩스
889,500
481,920
-
-
-

㈜에이스바이오메드
2,063,014
15,860
-
-
-

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
4,814,996
209,749
-
-
-

㈜어코스틱스스페이스
-
-
-
-
103,200

최대주주
㈜중앙첨단소재
-
-
50,442
11,000,000
795,274

합 계
7,767,510
707,529
50,442
11,000,000
898,474

(전기말)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
채권
채무

대여금
미수이자
기타채권
차입금
기타채무

관계기업
㈜성암홀딩스
889,500
414,996
-
-
-

㈜에이스바이오메드
2,063,014
15,860
-
-
-

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
4,814,996
209,749
-
-
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
-
-
31,827
11,000,000
1,723,972

합 계
7,767,510
640,605
31,827
11,000,000
1,723,972

(3) 당분기말 및 전기말 현재 연결실체가 특수관계자 채권과 관련하여 인식한 대손충당금 잔액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분
회사명
당분기말
전기말

관계기업
㈜에이스바이오메드
2,078,874
2,078,874

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
5,024,746
5,024,746

합 계
7,103,620
7,103,620

당분기와 전분기 중 특수관계자에 대한 채권에 대하여 설정된 대손충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당분기
전분기

기초금액
7,103,620
8,318,721

대손상각비(환입)
-
(1,215,101)

기말금액
7,103,620
7,103,620

(4) 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 매출 및 매입거래 등의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

특수관계자 구분
특수관계자명
당분기
전분기

매출 및 기타수익
매입 및 기타비용
매출 및 기타수익
매입 및 기타비용

관계기업
㈜성암홀딩스
66,924
-
558,629
-

공동지배기업
㈜어코스틱스스페이스
25,558
10,424
-
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
29,723
391,634
11,797
197,013

합 계
122,205
402,058
570,426
197,013

(5) 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 자금거래 등의 내용은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
계정명
기초
대여/차입
상환
기말

관계기업
㈜성암홀딩스
단기대여금
889,500
-
-
889,500

㈜에이스바이오메드
단기대여금
2,063,014
-
-
2,063,014

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
단기대여금
4,814,996
-
-
4,814,996

최대주주
㈜중앙첨단소재
단기차입금
11,000,000
8,000,000
(8,000,000)
11,000,000

(전분기)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
계정명
기초
대여/차입
상환
대체
기말

관계기업
㈜성암홀딩스
단기대여금
-
-
-
889,500
889,500

㈜성암홀딩스
장기대여금
889,500
-
-
(889,500)
-

㈜에이스바이오메드
단기대여금
2,063,014
-
-
-
2,063,014

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
단기대여금
4,814,996
-
-
-
4,814,996

최대주주
㈜중앙첨단소재
단기차입금
1,500,000
18,500,000
(3,500,000)
-
16,500,000

(6) 당분기와 전분기 중 현재 특수관계자와의 지분거래내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
거래상대방
거래내역
당분기
전분기

증자
㈜중앙첨단소재
유상증자
4,000,001
-

증자
㈜어코스틱스스페이스
신규설립
1,000,000
-

(7) 당분기와 전분기 중 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

단기종업원급여
1,217,917
858,033

퇴직급여
117,337
64,989

합 계
1,335,254
923,022

연결회사의 주요 경영진은 회사활동의 계획, 운영, 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 등기임원 및 비등기임원으로 구성되어 있습니다.

(8) 당분기말 현재 특수관계자로부터 제공받은 지급보증의 내역은 없습니다.

36. 재무위험관리의 목적 및 정책
연결회사는 금융상품과 관련하여 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 당사의 위험에 대한 목표, 정책, 위험평가 및 관리절차 등에 관한 사항은 2023년 12월 31일로 종료되는 회계연도와 유의적인 변동이 없습니다.

37. 범주별 금융상품

(1) 범주별 금융자산(당분기말)

(단위:천원)

금융자산
상각후원가측정 금융자산
당기손익-공정가치측정 금융자산
합 계

현금및현금성자산
4,535,071
-
4,535,071

단기금융자산
35,240
-
35,240

장단기매출채권및기타채권
71,965,420
-
71,965,420

장기금융자산
180,214
8,035,396
8,215,610

합 계
76,715,945
8,035,396
84,751,341

(전기말)

(단위:천원)

금융자산
상각후원가측정 금융자산
당기손익-공정가치측정 금융자산
합 계

현금및현금성자산
42,982,788
-
42,982,788

단기금융자산
660,583
-
660,583

장단기매출채권및기타채권
74,380,969
-
74,380,969

장기금융자산
180,214
4,966,737
5,146,951

합 계
118,204,554
4,966,737
123,171,291

(2) 범주별 금융부채(당분기말)

(단위:천원)

금융자산
상각후원가로측정하는 금융부채
당기손익-공정가치측정 금융부채
합 계

장단기매입채무및기타채무
6,778,592
-
6,778,592

파생상품부채
-
25,422
25,422

단기차입금
73,978,400
-
73,978,400

유동성장기부채
1,800,000
-
1,800,000

장기차입금
17,320,000
-
17,320,000

전환사채(유동)
200,144
-
200,144

리스부채
471,200
-
471,200

합 계
100,548,336
25,422
100,573,758

(전기말)

(단위:천원)

금융자산
상각후원가로측정하는 금융부채
당기손익-공정가치측정 금융부채
합 계

장단기매입채무및기타채무
14,220,284
-
14,220,284

파생상품부채
-
33,288
33,288

단기차입금
51,204,907
-
51,204,907

유동성장기부채
42,800,000
-
42,800,000

장기차입금
1,800,000
-
1,800,000

전환사채(유동)
120,406
-
120,406

기타금융부채
31,877
-
31,877

리스부채
386,446
-
386,446

합 계
110,563,920
33,288
110,597,208

(3) 당분기 및 전분기 중 금융상품 범주별 수익 및 비용의 주요내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위:천원)

구 분
상각후원가 측정금융자산/부채
당기손익-공정가치측정 금융자산/부채
합 계

이자수익
975,973
-
975,973

배당금수익
-
13,450
13,450

대손상각비
(6,694,750)
-
(6,694,750)

기타의대손충당금환입
292,000
-
292,000

당기손익-공정가치금융자산평가이익
-
972,504
972,504

당기손익-공정가치금융자산평가손실
-
(531,600)
(531,600)

파생상품평가이익
-
7,866
7,866

이자비용
(3,807,482)
-
(3,807,482)

합 계
(9,234,259)
462,220
(8,772,039)

(전분기)

(단위:천원)

구 분
상각후원가 측정금융자산/부채
당기손익-공정가치측정 금융자산/부채
합 계

이자수익
1,203,060
-
1,203,060

배당금수익
-
16,140
16,140

대손상각비환입
1,528,249
-
1,528,249

기타의 대손상각비
1,204,982
-
1,204,982

당기손익-공정가치금융자산평가이익
-
34,411
34,411

당기손익-공정가치금융자산처분이익
-
2,000,000
2,000,000

파생상품평가이익
-
1,141,882
1,141,882

이자비용
(7,565,175)
-
(7,565,175)

합 계
(3,628,884)
3,192,433
(436,451)

38. 금융상품의 공정가치(1) 공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

수준
내용

수준 1
동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격

수준 2
직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수.단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외

수준 3
관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수 (관측가능하지 않은 투입변수)

(2) 보고기간 종료일 현재 연결재무상태표에서 공정가치로 후속측정되는 금융상품의공정가치를 공정가치 서열체계 수준별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.
(당분기말)

(단위: 천원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

당기손익-공정가치금융자산
4,777,754
-
3,257,642
8,035,396

파생상품부채
-
25,422
-
25,422

(전기말)

(단위: 천원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

당기손익-공정가치금융자산
1,764,000
-
3,202,737
4,966,737

파생상품부채
-
33,288
-
33,288

당분기 및 전기 중 수준 1,2,3간의 중요한 이동내역은 없습니다.(3) 보고기간종료일 현재 수준2와 수준3의 공정가치 측정을 위해 사용된 평가기법은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당기말
전기말
수준
가치평가기법
투입변수

당기손익-공정가치
지분증권
391,275
391,275
3
DCF모형, 순자산가치평가법, 유사기업비교법 등
무위험이자율, 신용등급할인율,주가변동성, 금리변동성 등

조합출자금
2,866,367
2,811,462
3

파생상품부채
채무증권
25,422
33,288
2
BDT모형

39. 현금흐름표

(1) 당분기와 전분기의 영업에서 창출된 현금흐름에 대한 조정 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

비용가산:

대손상각비
6,269,328
1,528,249

감가상각비
73,339
109,034

무형자산상각비
420,921
420,622

투자부동산상각비
122,520
164,655

사용권자산상각비
390,242
368,921

유형자산처분손실
467
4,543

무형자산처분손실
613
-

사용권자산처분손실
-
3,205

하자보수충당부채전입액
491,144
841,163

당기손익-공정가치금융자산평가손실
531,600
-

이자비용
3,807,482
7,565,175

복구충당부채전입액
501
1,205

기타의대손상각비
-
10,119

법인세비용
107,555
7,763,990

사채상환손실
-
4,322,107

소 계
12,215,712
23,102,988

수익차감 :

이자수익
(975,973)
(1,203,060)

지분법이익
(2,037,221)
(6,397,122)

유형자산처분이익
(891)
-

사용권자산처분이익
(4,596)
(684)

당기손익-공정가치금융자산평가이익
(972,504)
(34,411)

당기손익-공정가치금융자산처분이익
-
(2,000,000)

파생상품평가이익
(7,866)
(1,141,882)

기타수익
-
(402,650)

배당금수익
(13,450)
(16,140)

공사손실충당부채환입액
-
(180,048)

기타충당부채환입액
(94,089)
-

하자보수충당금환입액
(26,372)
-

기타의대손충당금환입
(292,000)
(1,215,101)

자산수증이익
-
(564,480)

잡이익
(15,349)
(32,403)

사채상환이익
-
(57,765)

매각예정비유동자산처분이익
-
(2,086,116)

소 계
(4,440,311)
(15,331,862)

합 계
7,775,401
7,771,126

(2) 당분기와 전분기의 영업활동으로 인한 자산ㆍ부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

운전자본의 변동 :

매출채권및기타채권의 감소(증가)
25,511,831
(6,732,002)

계약자산의 감소(증가)
3,745,996
(33,041,899)

계약부채의 증가(감소)
278,021
(22,559,674)

기타자산의 감소(증가)
(4,244,473)
1,339,117

재고자산의 감소(증가)
(516,443)
36,526,505

매입채무및기타채무의 증가(감소)
(6,918,299)
577,297

기타부채의 증가(감소)
2,978,212
(2,241,982)

하자보수충당부채의 감소
(4,388)
(9,835)

합 계
20,830,457
(26,142,473)

(2) 당분기 및 전분기 중 재무활동에서 발생한 부채의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위 : 천원)

구 분
기 초

재무활동

현금흐름에서발생한 변동

비현금 변동
기 말

취득
유동성대체
상각
기타증감

단기차입금
51,204,907
22,330,617
-
-
442,876
-
73,978,400

유동성장기차입금
42,800,000
(42,800,000)
-
1,800,000
-
-
1,800,000

장기차입금
1,800,000
17,320,000
-
(1,800,000)
-
-
17,320,000

전환사채
120,406
-
-
-
79,738
-
200,144

리스부채
386,446
(385,422)
470,176
-
-
-
471,200

임대보증금
1,448,932
(118,250)
-
-
-
-
1,330,682

재무활동으로부터의 총부채
97,760,691
(3,653,055)
470,176
-
522,614
-
95,100,426

(전분기)

(단위 : 천원)

구 분
기 초

재무활동

현금흐름에서발생한 변동

비현금 변동
기 말

취득(해지)
유동성대체
상각
기타증감

단기차입금
55,182,169
285,000
-
-
996,043
(1,850,084)
54,613,128

유동성장기차입금
33,500,000
-
-
9,300,000
-
-
42,800,000

장기차입금
9,300,000
1,800,000
-
(9,300,000)
-
-
1,800,000

전환사채
12,201,554
(13,974,645)
-
-
-
11,074,182
9,301,091

리스부채
701,356
(406,701)
194,823
-
26,026
-
515,504

임대보증금
2,028,823
(185,000)
-
-
-
-
1,843,823

재무활동으로부터의 총부채
112,913,902
(12,481,346)
194,823
-
1,022,069
9,224,098
110,873,546

(3) 당분기 및 전분기 중 현금의 유입ㆍ유출이 없는 거래 중 중요한 사항은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

장기선급금 투자토지 대체
-
194,297

재고자산-매각예정자산 대체
-
2,141,402

선급금-단기대여금 대체
-
935,520

사용권자산 및 리스부채의 취득 및 처분
93,215
220,848

사용권자산의 전대
76,215
-

장기차입금 유동성 대체
1,800,000
9,300,000

단기대여금-투자부동산 대체
500,000
-

매출채권-단기대여금 대체
2,165,200
-

40. 보고기간후사건

(1)

연결회사는 2024년 10월 1일 결손보전에 의한 재무구조 개선 목적으로 액면가 5,000원의 보통주식 3주를 동일한 액면가의 보통주식 1주로 병합하는 무상균등감자가 완료되었습니다.

(2)
서울 강남구 역삼동 653-3번지 주거복합 신축공사의 시행사인 원채무자가 기존 대출만기일(2024년 11월 5일) 대출 잔액 265억원의 상환 불가로 인하여 대출 약정에 따라 시공사인 연결회사가 중첩적으로 채무를 인수하였습니다. 이후 원채무자가 미분양 물건 담보대출 등으로 2024년 분양대금, 미분양 물건 담보대출 등으로 미상환 PF대출 원리금 전액을 상환할 예정입니다.

4. 재무제표

4-1. 재무상태표

재무상태표

제 46 기 3분기말 2024.09.30 현재

제 45 기말 2023.12.31 현재

(단위 : 원)

제 46 기 3분기말
제 45 기말

자산

유동자산
76,284,942,261
80,950,842,919

현금및현금성자산
866,735,061
1,856,393,015

매출채권 및 기타채권
70,667,460,365
58,602,534,960

계약자산
2,965,944,242
18,715,243,700

기타유동자산
1,568,281,250
1,776,671,244

당기법인세자산
216,521,343

비유동자산
40,830,396,086
36,317,790,551

장기금융자산
5,573,055,350
4,262,212,910

장기매출채권 및 기타채권
3,799,063,390
3,847,661,392

관계기업투자주식
93,000,000
93,000,000

종속기업투자주식
15,213,494,045
15,195,382,565

유형자산
380,731,464
88,938,800

사용권자산
519,610,537
262,082,496

투자부동산
12,214,607,423
10,001,133,857

무형자산
35,347,719
65,650,688

기타비유동자산
3,001,486,158
2,501,727,843

자산총계
117,115,338,347
117,268,633,470

부채

유동부채
25,265,172,902
28,487,465,561

매입채무 및 기타채무
5,561,257,843
10,731,630,933

계약부채
1,087,193,407
809,172,452

유동 차입금(사채 포함)
14,800,000,000
12,200,000,000

유동성장기차입금
1,800,000,000

전환사채
200,144,231
120,405,848

기타 유동부채
115,945,286
161,550,218

유동충당부채
278,196,471
210,651,573

기타유동금융부채
1,142,400,000
243,720,915

유동 리스부채
254,613,922
149,478,112

파생상품부채
25,421,742
33,287,673

미지급법인세

3,827,567,837

비유동부채
2,959,514,774
4,392,702,930

장기매입채무 및 기타채무
651,250,000
731,020,547

장기차입금(사채 포함), 총액

1,800,000,000

비유동 리스부채
149,482,731
108,271,553

비유동충당부채
1,713,087,547
1,372,337,055

이연법인세부채
445,694,496
381,073,775

부채총계
28,224,687,676
32,880,168,491

자본

자본금
59,727,220,000
52,727,219,500

자본잉여금
100,153,840,615
100,192,521,615

기타자본구성요소
889,195,308
900,001,559

이익잉여금(결손금)
(71,879,605,252)
(69,431,277,695)

자본총계
88,890,650,671
84,388,464,979

자본과부채총계
117,115,338,347
117,268,633,470

4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서

제 46 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지

제 45 기 3분기 2023.01.01 부터 2023.09.30 까지

(단위 : 원)

제 46 기 3분기
제 45 기 3분기

3개월
누적
3개월
누적

매출액
3,876,431,848
25,464,437,482
24,706,533,279
65,191,196,497

매출원가
4,477,888,419
24,344,243,693
18,843,674,797
55,703,531,594

매출총이익
(601,456,571)
1,120,193,789
5,862,858,482
9,487,664,903

판매비와관리비
1,950,321,557
5,463,062,070
1,548,662,607
4,032,012,276

영업이익(손실)
(2,551,778,128)
(4,342,868,281)
4,314,195,875
5,455,652,627

금융수익
730,829,694
2,542,483,027
791,905,326
6,314,571,236

금융원가
57,766,374
1,063,239,794
5,391,061,905
7,772,186,478

기타이익
506,135,110
588,167,001
195,909,107
1,395,646,562

기타손실
1,006,997
108,248,789
2,216,669
294,356,400

법인세비용차감전순이익(손실)
(1,373,586,695)
(2,383,706,836)
(91,268,266)
5,099,327,547

법인세비용(수익)

64,620,721
4,192,316
4,192,316

계속영업이익(손실)
(1,373,586,695)
(2,448,327,557)

당기순이익(손실)
(1,373,586,695)
(2,448,327,557)
(95,460,582)
5,095,135,231

총포괄손익
(1,373,586,695)
(2,448,327,557)
(95,460,582)
5,095,135,231

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)
(345)
(637)
(27)
1,535

희석주당이익(손실) (단위 : 원)
(345)
(637)
(27)
353

4-3. 자본변동표

자본변동표

제 46 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지

제 45 기 3분기 2023.01.01 부터 2023.09.30 까지

(단위 : 원)

자본

자본금
자본잉여금
기타자본구성요소
이익잉여금
자본 합계

2023.01.01 (기초자본)
47,117,219,500
100,224,802,615
900,001,559
(69,254,032,672)
78,987,991,002

당기순이익(손실)

5,095,135,231
5,095,135,231

유상증자
5,610,000,000
(32,281,000)

5,577,719,000

자기주식

2023.09.30 (기말자본)
52,727,219,500
100,192,521,615
900,001,559
(64,158,897,441)
89,660,845,233

2024.01.01 (기초자본)
52,727,219,500
100,192,521,615
900,001,559
(69,431,277,695)
84,388,464,979

당기순이익(손실)

(2,448,327,557)
(2,448,327,557)

유상증자
7,000,000,500
(38,681,000)

6,961,319,500

자기주식

(10,806,251)

(10,806,251)

2024.09.30 (기말자본)
59,727,220,000
100,153,840,615
889,195,308
(71,879,605,252)
88,890,650,671

4-4. 현금흐름표

현금흐름표

제 46 기 3분기 2024.01.01 부터 2024.09.30 까지

제 45 기 3분기 2023.01.01 부터 2023.09.30 까지

(단위 : 원)

제 46 기 3분기
제 45 기 3분기

영업활동현금흐름
(3,825,758,270)
(9,672,518,148)

당기순이익(손실)
(2,448,327,557)
5,095,135,231

현금유출입이 없는 수익ㆍ비용의 조정
(435,653,392)
1,624,206,306

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동
3,037,067,123
(17,289,705,879)

이자수취
788,091,545
1,059,132,058

이자지급(영업)
(736,296,809)
(292,633,644)

배당금수취(영업)
13,450,000
16,140,000

법인세환급(납부)
(4,044,089,180)
115,207,780

투자활동현금흐름
(6,388,160,772)
(671,347,803)

단기금융상품의 감소

9,991,350

단기대여금의 감소
1,709,506,674

장기대여금의 감소
4,000,000,000

당기손익인식금융자산의 처분

4,484,808,692

유형자산의 처분
890,909
3,160,000

무형자산의 처분
20,850,000

임차보증금의 감소
400,400,000

기타보증금의 감소
233,646,000
15,000,000

매각예정으로 분류된 자산

4,899,000,000

단기대여금의 증가
(4,220,000,000)
(5,268,000,000)

장기대여금및수취채권의 취득
(3,700,000,000)
(1,300,000,000)

장기금융상품의 취득

(90,418,000)

공동기업투자주식의 취득
(18,111,480)
(350,000,000)

당기손익인식금융자산의 취득
(1,520,569,560)

유형자산의 취득
(361,164,339)
(12,300,000)

투자부동산의 취득
(1,745,350,000)
(2,948,749,845)

임차보증금의 증가
(502,900,000)
(113,000,000)

기타보증금의 증가
(182,368,976)

무형자산의 취득
(2,990,000)
(840,000)

장기선급금의 증가
500,000,000

재무활동현금흐름
9,224,261,088
11,323,334,971

단기차입금의 증가
12,700,000,000
18,500,000,000

임대보증금의 증가
210,250,000
21,252,000

장기차입금의 증가

1,800,000,000

유상증자
6,961,319,500
5,577,719,000

기타재무활동으로 인한 현금유입액

3,575,779,390

단기차입금의 상환
(10,100,000,000)
(3,800,000,000)

전환사채의 감소

(13,974,644,898)

리스부채의 감소
(208,002,161)
(170,518,521)

임대보증금의 감소
(328,500,000)
(206,252,000)

자기주식
(10,806,251)

현금및현금성자산의순증가(감소)
(989,657,954)
979,469,020

기초현금및현금성자산
1,856,393,015
1,507,440,554

기말현금및현금성자산
866,735,061
2,486,909,574

5. 재무제표 주석

제 46(당) 기 3분기 2024년 1월 1일부터 2024년 9월 30일까지

제 45(전) 기 3분기 2023년 1월 1일부터 2023년 9월 30일까지

주식회사 상지건설

1. 회사의 개요

주식회사 상지건설(이하 '당사')은 1979년 6월 21일에 설립되어 2000년 10월 17일에한국거래소 KOSDAQ 시장에 상장하였습니다. 당사의 사업은 부동산개발업, 토목건축공사업, 전기·통신·소방공사업, 부동산 관련 용역업 등으로 구성되어 있습니다.당사는 서울특별시 강남구 학동로 31길 12, 5층에 본점 사업장을 두고 있으며, 수차례의 증자 및 감자를 거쳐 당분기말 현재 납입자본금은 59,727백만원입니다.

당분기말 현재 당사의 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

(단위: 주)

주주명
주식수
지분율
비고

㈜중앙첨단소재
2,104,464
17.62%
최대주주

㈜협진
1,770,000
14.82%

기타
8,070,980
67.56%
자기주식 포함

합 계
11,945,444
100.00%

2. 재무제표의 작성기준

당사의 요약분기재무제표는 '주식회사 등의 외부감사에 관한 법률'에 따라 제정된 한국채택국제회계기준 기업회계기준서 제1034호에 따라 작성되었습니다.요약분기재무제표는 연차재무제표에 기재할 것으로 요구되는 모든 정보 및 주석사항을 포함하고 있지 아니하므로, 2023년 12월 31일로 종료되는 회계기간에 대한 연차재무제표의 정보도 함께 참고하여야 합니다.

3. 제ㆍ개정된 기준서의 적용

중간요약재무제표를 작성하기 위하여 채택한 중요한 회계정책은 다음의 2024년 1월1일부터 적용되는 기준서를 제외하고는 2023년 12월 31일로 종료되는 회계기간에 대한 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다. 당사는 공표되었으나 시행되지 않은 기준서, 해석서, 개정사항을 조기적용한 바 없습니다.

여러 개정사항과 해석서가 2024년부터 최초 적용되며, 당사의 중간요약재무제표에 미치는 영향은 없습니다.(1) 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 제1107호 '금융상품:공시' 개정 - 공급자금융약정이 개정사항은 공급자금융약정의 특성을 명확히하고 그러한 약정에 대한 추가 공시를 요구합니다. 이 개정사항의 공시 요구사항은 공급자금융약정이 기업의 부채와 현금흐름 및 유동성위험에 미치는 영향을 재무제표이용자가 이해하는데 도움을 주기 위한 것입니다. 경과 규정은 기업이 개정사항을 최초로 적용하는 회계연도의 중간보고기간에는 공시할 필요가 없다는 점을 명확히 합니다.당사는 동 개정사항이 중간요약재무제표에 미치는 영향은 없습니다.(2) 기업회계기준서 제1116호 '리스' 개정 - 판매후리스에서 생기는 리스부채기업회계기준서 제1116호 ‘리스’ 개정사항은 판매자-리스이용자가 판매후리스 거래에서 생기는 리스부채 측정 시, 계속 보유하는 사용권에 대해서는 어떠한 차손익금액도 인식하지 않는다는 요구사항을 명확히 합니다.당사는 동 개정사항이 중간요약재무제표에 미치는 영향은 없습니다.(3) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동·비유동 분류기업회계기준서 제1001호 문단 69~76에 대한 개정사항은 부채의 유동·비유동 분류에 대한 다음의 요구사항을 명확히 합니다.- 결제를 연기할 수 있는 권리의 의미- 연기할 수 있는 권리가 보고기간말 현재 존재- 기업이 연기할 수 있는 권리의 행사 가능성은 유동성 분류에 영향을 미치지 않음- 전환부채의 내재파생상품 자체가 지분상품일 경우에만 부채의 조건이 유동성 분류에 영향을 미치지 않음또한, 기업이 차입약정으로 인해 발생한 부채를 비유동부채로 분류하고, 결제를 연기할 수 있는 권리가 보고기간 후 12개월 이내에 약정사항을 준수하는지 여부에 좌우될 때, 관련 정보 공시 요구사항이 도입되었습니다.당사는 동 개정사항이 중간요약재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

4. 중요한 판단과 추정불확실성의 주요 원천당사는 요약분기재무제표 작성시 경영진은 회계정책의 적용 및 보고되는 자산과 부채 및 이익과 비용의 금액에 영향을 미치는 판단, 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다.요약분기재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 전기 재무제표의 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

5. 현금및현금성자산

당분기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
예입처
당분기말
전기말

보통예금 등
신한은행 외
866,735
1,856,393

6. 사용이 제한된 금융상품당분기말 및 전기말 현재 사용이 제한된 금융상품의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

과 목
금융기관명
사용제한사유
당분기말
전기말

장기금융상품
기업은행
당좌개설보증금
2,000
2,000

KEB하나은행
공사하자보수
55,304
55,304

국민은행
공사하자보수
100,410
100,410

우리은행
당좌개설보증금
2,500
2,500

국민은행
법인카드발행
20,000
20,000

합 계
180,214
180,214

7. 매출채권 및 기타채권(1) 당분기말 및 전기말 현재 매출채권 및 기타채권의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

매출채권
24,336,462
-
12,532,089
-

차감 : 손실충당금
(876,130)
-
(739,054)
-

매출채권(순액)
23,460,332
-
11,793,035
-

대여금
53,993,655
10,000,000
49,701,361
10,300,000

차감 : 손실충당금
(13,516,131)
(7,000,000)
(13,399,531)
(7,000,000)

대여금(순액)
40,477,524
3,000,000
36,301,830
3,300,000

미수금
2,066,536
2,837,839
7,217,728
2,837,839

차감 : 손실충당금
-
(2,832,882)
-
(2,832,882)

미수금(순액)
2,066,536
4,957
7,217,728
4,957

미수수익
5,505,575
299,973
3,776,948
667,403

차감 : 손실충당금
(1,127,506)
(179,973)
(1,127,506)
(471,973)

미수수익(순액)
4,378,069
120,000
2,649,442
195,430

보증금
285,000
805,964
640,500
479,132

차감 : 손실충당금
-
(131,858)
-
(131,858)

보증금(순액)
285,000
674,106
640,500
347,274

합 계
70,667,461
3,799,063
58,602,535
3,847,661

(2) 당분기말 및 전기말 현재 매출채권 및 기타수취채권(보증금 제외)의 연령분석내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

매출채권
기타채권
매출채권
기타채권

연체되지 않은 채권
23,460,332
7,007,239
10,819,963
16,303,427

연체되었으나손상 되지 않은 채권
6개월초과~12개월이내
-
9,545,547
-
8,852,215

12개월초과~24개월미만
-
14,414,430
973,072
22,695,034

24개월초과~36개월미만
-
20,141,569
-
2,806,485

현재가치할인차금
-
(102,594)
-
-

손상된 채권
876,130
24,788,350
739,054
24,963750

합 계
24,336,462
75,794,541
12,532,089
75,620,911

(3) 당분기 및 전분기 중 매출채권 및 기타채권 대손충당금의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

기초금액
25,702,804
22,020,147

대손상각비
254,586
10,119

기타의대손상각비(환입)
(292,910)
-

기말금액
25,664,480
22,030,266

8. 기타자산

당분기말 및 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

유동자산
비유동자산
유동자산
비유동자산

선급금
243,134
3,000,000
488,038
2,500,000

차감 : 손실충당금
(217,225)
-
(217,225)
-

선급비용
1,469,844
1,486
308,955
1,728

선급공사비
72,528
-
1,196,903
-

합 계
1,568,281
3,001,486
1,776,671
2,501,728

9. 장단기금융자산

(1) 당분기말 및 전기말 현재 장단기금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

장기금융자산 :

장기성예금
175,714
175,714

당좌개설보증금
4,500
4,500

당기손익-공정가치측정금융자산
5,392,842
4,081,999

합 계
5,573,056
4,262,213

(2) 당분기말 및 전기말 현재 당기손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 주(좌), 천원)

구분
주식수
지분율(%)
취득원가
공정가치
당기평가손익
누적평가손익

지분상품 :

㈜수프로
925,000
10.01
1,267,250
391,275
-
(875,975)

㈜블루오션스대부
60,000
6.64
600,000
-
-
(600,000)

㈜씨아이테크
1,700,000
3.40
2,445,199
2,135,200
(264,632)
(309,999)

소계
4,312,449
2,526,475
(264,632)
(1,785,974)

출자금 :

㈜한국정보통신신문사
2,000
-
2,000
2,000
-
-

정보통신공제조합(*1)
1,500
-
336,352
683,769
50,201
347,417

전기공사공제조합(*1)
200
-
52,047
72,427
1,168
20,380

건설공제조합(*1)
1,345
-
1,590,880
2,087,171
3,497
496,291

소방설비공제조합(*1)
40
-
20,000
21,000
40
1,000

소계
2,001,279
2,866,367
54,906
865,088

합계
6,313,728
5,392,842
(209,726)
(920,886)

(*1) 하자보수보증 등과 관련하여 담보로 제공되어 있습니다(주석 34참조).

(전기말)

(단위: 주(좌), 천원)

구분
주식수
지분율(%)
취득원가
공정가치
당기평가손익
누적평가손익

지분상품 :

㈜수프로
925,000
10.01
1,267,250
391,275
(80,475)
(875,975)

㈜블루오션스대부
60,000
6.64
600,000
-
-
(600,000)

㈜씨아이테크
598,138
1.19
924,630
879,262
(45,367)
(45,367)

소계
2,791,880
1,270,537
(125,842)
(1,521,342)

출자금 :

㈜한국정보통신신문사
2,000
-
2,000
2,000
-
-

정보통신공제조합(*1)
1,500
-
336,352
633,569
14,811
297,217

전기공사공제조합(*1)
200
-
52,047
71,259
704
19,212

건설공제조합(*1)
1,345
-
1,590,880
2,083,674
20,713
492,794

소방설비공제조합(*1)
40
-
20,000
20,960
200
960

소계
2,001,279
2,811,462
36,428
810,183

합계
4,793,159
4,081,999
(89,414)
(711,159)

(*1) 하자보수보증 등과 관련하여 담보로 제공되어 있습니다(주석 33참조).

10. 종속기업 및 관계기업투자주식

(1) 당분기말 및 전기말 현재 종속기업 및 관계기업투자주식 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명
소재국
당분기말
전기말

지분율(%)
취득금액
장부금액
지분율(%)
취득금액
장부금액

종속기업 :

㈜카일룸디앤디
한국
100
4,740,000
4,740,000
100
4,740,000
4,740,000

㈜상지그린에너지(*1)
한국
100
50,000
50,000
100
50,000
50,000

㈜카일룸도산
한국
100
10,423,494
10,423,494
100
10,405,383
10,405,383

소 계

15,213,494
15,213,494

15,195,383
15,195,383

공동지배기업:

㈜오버나인에이치엔(*2)
한국
50
25,000
-
50
25,000
-

소 계

25,000
-

25,000
-

관계기업 :

㈜성암홀딩스
한국
30
93,000
93,000
30
93,000
93,000

㈜에이스바이오메드
한국
38.65
13,000,000
-
38.65
13,000,000
-

소 계

13,093,000
93,000

13,093,000
93,000

합 계

28,331,494
15,306,494

28,313,383
15,288,383

(*1) 해당 투자주식은 종속기업의 차입금에 대한 담보로 제공되고 있습니다.(주석 33참조).

(*2) 당분기 이전 손상징후가 발행하여 손상차손을 계상하였습니다.

(2) 당분기 및 전분기 중 종속기업, 관계기업 및 공동기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위 : 천원)

구분
기초
취득
기말

㈜카일룸디앤디
4,740,000
-
4,740,000

㈜상지그린에너지
50,000
-
50,000

㈜카일룸도산
10,405,383
18,111
10,423,494

㈜성암홀딩스
93,000
-
93,000

㈜에이스바이오메드
-
-
-

㈜오버나인에이치엔
-
-
-

합 계
15,288,383
18,111
15,306,494

(전분기)

(단위 : 천원)

구분
기초
손상차손
기말

㈜카일룸디앤디
4,740,000
-
4,740,000

㈜상지그린에너지
50,000
-
50,000

㈜카일룸도산
10,405,383
-
10,405,383

㈜성암홀딩스
93,000
-
93,000

㈜에이스바이오메드
-
-
-

㈜오버나인에이치엔
-
-
-

합 계
15,288,383
-
15,288,383

11. 유형자산(1) 당분기말 및 전기말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

취득원가
감가상각누계액
장부금액
취득원가
감가상각누계액
장부금액

차량운반구
99,598
(20,483)
79,115
20,904
(13,950)
6,954

비품
594,224
(292,608)
301,616
329,353
(247,367)
81,986

합 계
693,822
(313,091)
380,731
350,257
(261,317)
88,940

(2) 당분기 및 전분기 중 현재 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

과 목
기초금액
취득
처분
감가상각비
장부금액

차량운반구
6,954
78,694
-
(6,533)
79,115

비품
81,986
282,471
(467)
(62,374)
301,616

합 계
88,940
361,165
(467)
(68,907)
380,731

(전분기)

(단위: 천원)

과 목
기초금액
취득
처분
감가상각비
장부금액

차량운반구
11,135
-
-
(3,136)
7,999

비품
137,160
12,300
(7,703)
(52,990)
88,767

합 계
148,295
12,300
(7,703)
(56,126)
96,766

12. 사용권자산

(1) 당분기말 및 전기말 현재 사용권자산의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

취득원가
감가상각누계액
장부금액
취득원가
감가상각누계액
장부금액

토지 및 건물
664,226
(226,019)
438,207
304,998
(178,413)
126,585

차량운반구
132,005
(50,602)
81,403
192,971
(57,474)
135,497

합 계
796,231
(276,621)
519,610
497,969
(235,887)
262,082

(2) 당분기 및 전분기 중 리스사용권자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위 : 천원)

구 분
기초
취득
처분
감가상각
기말

토지 및 건물
126,585
562,252
(8,570)
(242,060)
438,207

차량운반구
135,497
-
(33,023)
(21,071)
81,403

합 계
262,082
562,252
(41,593)
(263,131)
519,610

(전분기)

(단위 : 천원)

구 분
기초
취득
처분
감가상각
기말

토지 및 건물
209,403
115,686
(6,079)
(146,455)
172,555

차량운반구
177,140
-
-
(31,232)
145,908

합 계
386,543
115,686
(6,079)
(177,687)
318,463

(3) 당분기 및 전분기 중 리스와 관련하여 손익으로 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분
당분기
전분기

사용권자산 감가상각비
263,131
177,687

리스부채 이자비용
25,153
13,762

단기리스 관련 비용
168,738
162,698

소액자산 리스 관련 비용
51,610
63,082

당분기 및 전분기 중 리스로 인한 총 현금유출 금액은 453,503천원 및 410,060천원입니다.

13. 투자부동산

(1) 당분기말 및 전기말 현재 투자부동산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

취득원가
감가상각누계액
장부금액
취득원가
감가상각누계액
장부금액

토지(*1)
10,872,731
-
10,872,731
8,627,381
-
8,627,381

건물
1,700,078
(358,201)
1,341,877
1,700,078
(326,325)
1,373,753

합 계
12,572,809
(358,201)
12,214,608
10,327,459
(326,325)
10,001,134

(*1) 장부금액 5,388백만원(전기말: 7,495백만원)의 투자토지는 장기차입금 및 종속회사 차입금에 대한 담보로 제공되고 있습니다.(주석 16, 33 참조).

(2) 당분기 및 전분기 중 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

구 분
기초금액
취득
대체(*1)
감가상각비
기말

토지
8,627,380
1,745,350
500,000
-
10,872,730

건물
1,373,754
-
-
(31,876)
1,341,878

합 계
10,001,134
1,745,350
500,000
(31,876)
12,214,608

(*1) 당분기 중 대여금의 일부가 투자부동산으로 대체되었습니다.

(전분기)

(단위: 천원)

구 분
기초금액
취득
대체(*1)
감가상각비
기말

토지
5,484,334
2,948,750
194,298
-
8,627,382

건물
1,416,254
-
-
(31,876)
1,384,377

합 계
6,900,588
2,948,750
194,298
(31,876)
10,011,759

(*1) 전기 중 장기선급금에서 투자부동산으로 대체되었습니다.(3) 당분기 및 전분기 중 투자부동산과 관련된 손익은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

임대수익
96,874
16,295

감가상각비
31,876
31,876

14. 무형자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 무형자산 장부금액의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

취득원가
감가상각누계액
장부금액
취득원가
감가상각누계액
장부금액

산업재산권
13,721
(10,016)
3,705
10,731
(8,107)
2,624

소프트웨어
66,678
(45,638)
21,040
66,677
(35,717)
30,960

회원권(*1)
10,603
-
10,603
32,066
-
32,066

합 계
91,002
(55,654)
35,348
109,474
(43,824)
65,650

(*1) 회원권의 경우 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예측가능한제한이 없으므로 비한정 내용연수를 가진 무형자산으로 분류하였습니다.

(2) 당분기와 전분기 중 무형자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위: 천원)

구 분
기초
취득
처분
상각비
당분기말

산업재산권
2,624
2,990
-
(1,909)
3,705

소프트웨어
30,961
-
-
(9,921)
21,040

회원권
32,066
-
(21,463)
-
10,603

합 계
65,651
2,990
(21,463)
(11,830)
35,348

(전분기)

(단위: 천원)

구 분
기초
취득
처분
상각비
당분기말

산업재산권
4,770
-
-
(1,610)
3,160

소프트웨어
43,358
840
-
(9,921)
34,277

회원권
32,066
-
-
-
32,066

합 계
80,194
840
-
(11,531)
69,503

15. 매입채무 및 기타채무당분기말 및 전기말 현재 매입채무 및 기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

유동부채
비유동부채
유동부채
비유동부채

매입채무
3,119,002
-
8,058,662
-

미지급금
784,666
-
869,335
-

미지급비용
1,036,590
-
965,634
178,521

임대보증금
621,000
651,250
838,000
552,500

합 계
5,561,258
651,250
10,731,631
731,021

16. 차입금(1) 단기차입금당분기말 및 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

차입처
차입종류
이자율(%)
당분기말
전기말

건설공제조합
기본운용자금
1.13
1,200,000
1,200,000

㈜중앙첨단소재(*1)
기본운용자금
8.50
3,000,000
11,000,000

㈜카일룸디앤디
기본운용자금
6.54
9,200,000
-

동호신협(*2)
사업부지취득자금
6.80
1,400,000
-

합 계
14,800,000
12,200,000

(*1) 당사는 종속기업(카일룸도산)에 대한 대출채권 29,384백만원을 담보로 제공하고 있습니다. 그 중 1건의 대출채권 18,500백만원에 대해서는 직접적으로 채권자를 양수인으로 하는 대출채권 양도담보권을 설정하고 있습니다.(*2) 당분기 현재 동호신협 금호점 단기차입금 1,400백만원에 대해 투자토지(경기도 양평군 양서면 목왕리 209-14 외 6필지)가 담보로 제공되고 있습니다(주석13 참조).

(2) 전환사채

① 당분기말 및 전기말 현재 당사의 전환사채 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분
발행일
만기일
표면이자율(%)
보장수익률(%)
당분기말
전기말

제19회 담보부 사모 전환사채
2022-05-02
2025-05-02
3.00
3.00
300,000
300,000

합 계
300,000
300,000

차감 : 전환권 조정
(99,821)
(179,531)

차감 : 사채할인발행차금
(35)
(63)

가감 : 사채할증발행차금
-
-

상환할증금
-
-

전환사채(유동) (*1)
200,144
120,406

전환권대가
25,422
33,288

(*1) 당사가 발행한 전환사채의 풋옵션 행사가능 기간이 1년 이내에 도래하므로 유동부채로 분류하였습니다.

② 전환가격의 조정이 있는 19회차의 전환사채에 포함된 내재파생상품을 주계약인 사채에서 분리하여 파생상품부채로 인식하였으며, 증감 내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

구분
기초
감소
평가
당분기말

전환권대가 등
33,288
-
(7,866)
25,422

(전분기)

(단위: 천원)

구분
기초
감소
평가
당분기말

전환권대가 등
10,121,532
(4,016,139)
(1,141,882)
4,963,511

③ 당분기 중 전환사채와 관련하여 인식한 파생상품손익은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
내 용
당분기
전분기

파생상품평가이익
전환권대가 등
7,866
1,141,882

④ 상기 전환사채의 발행내역은 다음과 같습니다.

구분
제19회 담보부 사모 전환사채(*1)

권면총액(원)
10,000,000,000

발행가액(원)
10,000,000,000

미상환 발행가액(원)
300,000,000

이자지급방법
발행일로부터 매 3개월마다 지급

상환방법
만기일시상환

조기상환조건
사채발행일로부터 1년 후 및 이후 매 3개월 마다 조기상환권 행사 가능

전환가격(원)
8,030

전환청구기간
사채발행일로부터 1년이 되는 날의 다음날부터 사채만기일 전월까지

전환가액조정
전환가액은 합병,자본의 감소,주식분할 및 병합 등의 조정사유,조정방법, 조정시기 등에 의하여 조정될 수 있습니다. 단 조정 후 전환가액은 조정기준일 전일의 시가 이상으로 하되 발행시 전환가액의 70%까지만 조정할 수 있습니다. 발행회사의 기명식 보통주식의 주가가 하락할 경우 발행일로부터 매 3월마다 약정에 따라 전환가액이 조정됩니다.

(*1) 제19회차 전환사채는 전기 중 사채권자의 조기상환청구권 행사에 따라 9,700백만원 상환 완료 하였습니다.

⑤ 당분기 및 전분기 중 리픽싱조항이 있는 전환권부채 관련 손익 및 세전계속사업이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

세전계속사업이익
(2,383,706)
5,099,327

전환권부채 관련 파생상품평가이익
7,866
1,141,882

파생상품평가손익 제외 세전계속사업이익
(2,391,572)
3,957,445

(3) 장기차입금① 당분기말 및 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

차 입 처
차입종류
이자율(%)
당분기말(*1)
전기말

㈜HELIX EXPERIENCE(*1)
사업부지취득자금
10.00
1,800,000
1,800,000

차감 : 유동성대체 금액
(1,800,000)
-

합 계
-
1,800,000

(*1) 당분기말 현재 (주)Helix Experience 장기차입금 1,800백만원에 대해 투자토지(전라남도 목포시 달동 762-2)가 담보로 제공되고 있습니다(주석 13 참조).② 보고기간종료일 현재 장기차입금의 상환일정은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
장기차입금

2024년
-

2025년
1,800,000

합 계
1,800,000

17. 기타유동부채

당분기말 및 전기말 현재 기타유동부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

선수금
22,738
22,513

예수금
93,207
139,038

합 계
115,945
161,551

18. 기타유동금융부채(1) 당분기말 및 전기말 현재 기타유동금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

금융보증부채
1,142,400
243,721

(2) 당분기말 및 전기말 현재 파생상품부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

공정가치
미실현거래일손익
장부가액
공정가치
미실현거래일손익
장부가액

전환권대가 등
25,422
-
25,422
33,288
-
33,288

19. 기타충당부채

(1) 당분기 및 전분기 현재 기타충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위: 천원)

구 분
기초
전입액
환입 및 사용액
기타
당분기말
유동
비유동

하자보수충당부채
1,403,065
491,144
(30,760)
-
1,863,449
192,361
1,671,087

복구충당부채
85,835
501
-
41,500
127,836
85,835
42,001

용역손실충당부채
94,089
-
(94,089)
-
-
-
-

합 계
1,582,989
491,645
(124,849)
41,500
1,991,285
278,196
1,713,088

(전분기)

(단위: 천원)

구 분
기초
전입액
환입 및 사용액
기타
당분기말
유동
비유동

하자보수충당부채
580,584
885,760
(54,432)
-
1,411,912
184,260
1,227,653

공사손실충당부채
180,048
(180,048)
-
-
-
-
-

복구충당부채
84,658
1,088
-
89
85,835
85,835
-

합 계
845,290
706,800
(54,432)
89
1,497,747
270,095
1,227,653

(2) 당사는 임차하여 사용중인 사옥과 관련하여 복구충당부채를 계상하고 있으며, 하자보수충당부채 및 공사손실충당부채는 경영자의 가정과 추정에 기초한 비용을 고려하여 산정되었습니다.

20. 리스부채당사는 사무실과 차량 등을 리스하였으며, 사용권자산에 대한 법적 소유권은 리스부채에 대한 담보로 리스제공자가 보유하고 있습니다.

(1) 당분기말 및 전기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

1년 이내
254,614
149,478

1년 초과 5년 이내
149,483
108,272

합 계
404,097
257,750

(2) 당분기 및 전분기 중 리스부채의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위 : 천원)

구 분
기초금액
취 득
처 분
이자비용
지급
기타
기말

리스부채
257,750
415,029
(45,331)
25,153
(233,155)
(15,349)
404,097

(전분기)

(단위 : 천원)

구 분
기초금액
취 득
처 분
이자비용
지급
기타
장부금액

리스부채
377,015
109,625
(6,229)
13,762
(184,280)
-
309,893

21. 자본금 및 자본잉여금(1) 당분기말 및 전기말 현재 자본금의 내역은 다음과 같습니다.

구 분
단위
당분기말
전기말

발행할 주식의 총수
주
40,000,000
400,000,000

발행한 주식의 수
주
11,945,444
105,454,439

1주당 액면금액(*1)
원
5,000
500

보통주자본금
천원
59,727,220
52,727,220

(*1) 당사는 2024년 5월 3일에 보통주 액면금액을 500원에서 5,000원으로 병합하는 주식 액면병합을 실시하여 주식 수가 감소하였습니다. 또한 보고기간후 사건으로 24년 10월 1일 무상감자가 완료됨에 따라 총 발행주식수가 3,981,814주로 감소하였습니다

(2) 당분기말 및 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

주식발행초과금
93,628,204
93,666,885

감자차익
6,026,061
6,026,061

기타자본잉여금(*1)
499,576
499,576

합 계
100,153,841
100,192,522

(*1) 기타자본잉여금은 당사가 2017년 12월 27일 상지건설(주)을 흡수합병하면서 발생한 합병차익입니다.

(3) 당분기 및 전기 중 당사가 발행한 주식수, 자본금 및 주식발행초과금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주, 천원)

구 분
주식수
자본금
주식발행초과금
합 계

(전기)

기초
94,234,439
47,117,220
93,699,166
140,816,386

유상증자
11,220,000
5,610,000
(32,281)
5,577,719

기말
105,454,439
52,727,220
93,666,885
146,394,105

(당분기)

기초
105,454,439
52,727,220
93,666,885
146,394,105

유상증자
14,000,000
7,000,001
(38,681)
6,961,320

액면병합
(107,508,996)
-
-
-

당분기말
11,945,444
59,727,221
93,628,204
153,355,425

22. 기타자본구성요소당분기말 및 전기말 현재 기타자본구성요소의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

자기주식
(11,442)
(636)

자기주식처분손실
(794,838)
(794,838)

전환권대가
1,101,949
1,101,950

신주인수권대가
593,526
593,526

합 계
889,195
900,002

23. 결손금당분기말 및 전기말 현재 결손금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

법정적립금(*1)
2,500,000
2,500,000

임의적립금
7,500,000
7,500,000

미처리결손금
(81,879,605)
(79,431,278)

합 계
(71,879,605)
(69,431,278)

(*1) 당사는 상법의 규정에 따라, 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 현금에 의한 이익배당금의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다.

24. 영업부문

(1) 당사의 보고부문은 다음과 같이 구조되며 주요 내용은 다음과 같습니다.

구 분
재화 또는 용역
주요고객

건설업
고급빌라, 사무용빌딩공사 등

㈜대풍산업, 퀀텀디브이
㈜, ㈜유에스케이얼라이언스 외

전기/통신/소방
전기, 정보통신공사 등
㈜대명수안, 서울특별시 강동구 외

기타매출
부동산 매매 등

㈜카일룸도산 외

(2) 당분기와 전분기 중 부문 수익 및 성과에 대한 부문별 분석은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당분기
전분기

매출액
매출총손익
감가상각비
매출액
매출총손익
감가상각비

건설업
23,070,553
688,480
340,419
62,343,803
9,291,971
99,533

전기/통신/소방
1,879,528
212,571
27,734
2,393,960
389,814
-

기타
514,357
219,144
7,590
453,433
(194,120)
177,687

합계
25,464,438
1,120,195
375,743
65,191,196
9,487,665
277,220

(3) 주요 고객에 대한 정보당분기와 전분기 중 전체 매출액의 10% 이상을 차지하는 주요 거래처에 대한 매출액내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

금액
비율(%)
금액
비율(%)

고객A
9,306,248
36.55
7,915,020
13.17

고객B
7,347,804
28.86
-
-

고객C
2,776,000
10.90
26,573,716
44.23

고객D
-
-
11,817,196
19.67

고객E
-
-
7,985,096
13.29

합계
19,430,052
76.31
54,291,028
90.36

25. 고객과의 계약에서 생기는 수익

당분기와 전분기 중 고객과의 계약에서 생기는 수익은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누적
3개월
누적

고객과의 계약에서 생기는 수익
3,859,713
25,367,563
24,697,440
65,174,902

기간에 걸 쳐 이행하는 수행의무
3,859,713
25,367,563
24,697,440
65,174,902

기타 원천으로부터의 수익 : 임대료 수익
16,718
96,874
9,093
16,295

합계
3,876,431
25,464,437
24,706,533
65,191,196

26. 건설계약

(1) 당분기말 및 전기말 현재 고객과의 계약으로 인한 계약자산 및 계약부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당분기말
전기말

계약자산
계약부채
계약자산
계약부채

도급공사
건설업
1,770,891
875,905
18,390,561
275,355

전기/통신/소방
932,284
191,288
-
533,817

기타
262,768
-
324,683
-

합 계
2,965,943
1,067,193
18,715,244
809,172

(2) 당분기 및 전분기 현재 진행중이거나 완료된 건설계약과 관련하여 인식한 공사손익 등의 내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 천원)

발주처
Project명
계약금액
수익누계액
누적발생원가
누적손익
당기수익인식액
계약잔액

㈜대풍산업 외
역삼동 653-3 주거복합신축공사 외
197,430,430
125,328,915
112,480,620
12,848,295
24,950,081
72,101,515

(전분기)

(단위: 천원)

발주처
Project명
계약금액
수익누계액
누적발생원가
누적손익
당기수익인식액
계약잔액

㈜카일룸디앤디 외
카일룸M신축공사 외
160,554,740
99,933,835
86,210,904
13,722,931
64,737,763
60,620,905

(3) 당분기말 현재 진행기준을 적용하는 주요계약(계약금액이 직전 사업연도 말 매출액의 5% 이상에 해당하는 계약) 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

프로젝트명(*1)
계약일
계약상완성기한(*2)
진행률(%)
계약자산
계약부채
공사미수금

총액
대손충당금

논현동 카일룸M 신축공사
2021-03-12
2023-12-31
100.00
-
-
-
-

역삼동 653-3 주거복합 신축공사
2021-11-01
2023-06-30
99.38
-
156,204
15,603,296
63,543

해운대 중동 카일룸 신축공사
2021-12-01
2024-07-05
100.00
-
-
4,973,419
99,072

강남구 논현동 98,98-1번지 신축공사(주거동)
2022-04-01
2024-05-18
2.82
730,604
-
-
-

22-육-00부대 전기공사
2022-05-24
2025-06-30
75.46
25,799
-
-
-

용산 한남동 라스코 더 맨션 연립주택 신축공사
2023-12-28
2025-09-10
10.32
345,341
-
309,100
1,259

리카르디 아스턴 청담 신축공사
2023-12-18
2027-06-01
0.00
-
-
-
-

합 계
1,101,744
156,204
20,885,815
163,874

(*1) 주요 프로젝트는 해당 프로젝트별 추정총계약수익금액이 직전회계연도 총매출액의 5% 이상인 프로젝트이며 비공개계약은 존재하지 않습니다.(*2) 프로젝트별 계약상 공사기한 또는 예정 공사기한입니다.

(4) 당분기말 및 전기말 현재 계약이행원가의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기말
전기말

선급공사비
72,528
1,196,903

(5) 당분기 및 전분기 중 총계약수익 및 추정총계약원가 변동으로 인하여 당기와 미래 기간의 손익, 미청구공사에 영향을 미치는 금액은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위: 천원)

공사손실충당부채
추정총계약수익의변동
추정총계약원가의변동
공사손익
당기손익에미친영향
미래손익에미칠영향
미청구공사의 변동

-
3,892,185
3,382,119
510,066
(78,791)
588,858
(78,791)

(전분기)

(단위: 천원)

공사손실충당부채
추정총계약수익의변동
추정총계약원가의변동
공사손익
당기손익에미친영향
미래손익에미칠영향
미청구공사의 변동

-
12,989,834
5,823,210
7,166,624
5,963,677
1,202,947
5,963,677

27. 비용의 성격별 분류당분기 및 전분기 중 발생한 비용의 성격별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누적
3개월
누적

원재료 및 상품 등 매입액
685,087
1,343,188
2,014,633
4,177,913

종업원급여
1,200,150
4,226,566
1,247,871
4,059,744

외주가공비
2,579,920
16,168,025
13,073,902
40,247,312

감가상각비 및 무형자산상각비
140,299
375,742
76,108
277,220

대손상각비(환입)
126,468
251,800
-
-

기타비용
1,696,285
7,441,984
3,979,822
10,973,356

합 계
6,428,209
29,807,305
20,392,337
59,735,545

28. 판매비와관리비당분기 및 전분기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누적
3개월
누적

급여
531,877
1,911,856
407,209
1,171,836

퇴직급여
40,751
168,267
31,637
132,542

복리후생비
118,364
341,009
119,467
311,078

여비교통비
21,301
58,723
16,797
52,320

수도광열비
128
536
98
880

세금과공과
38,515
57,279
325
13,133

임차료
36,617
144,005
51,908
91,913

감가상각비
97,593
272,990
34,381
167,289

지급수수료
602,748
1,497,147
718,294
1,681,107

대손상각비(환입)
126,468
251,800
-
-

보험료(환입)
271,191
543,066
109,147
201,336

기타
64,768
216,384
59,400
208,579

합 계
1,950,321
5,463,062
1,548,663
4,032,012

29. 금융수익 및 금융비용당분기 및 전분기 중 금융수익 및 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누적
3개월
누적

금융수익 :

이자수익
727,253
2,174,262
723,491
3,064,373

기타의 대손충당금환입
-
292,000
-
-

당기손익-공정가치측정금융자산처분이익
-
-
-
2,000,000

당기손익-공정가치측정금융자산평가이익
3,577
54,905
10,650
34,411

파생상품평가이익
-
7,866
-
1,141,882

사채상환이익
-
-
57,765
57,765

배당금수익
-
13,450
-
16,140

소 계
730,830
2,542,483
791,905
6,314,571

금융비용 :

이자비용
300,242
798,607
1,068,955
3,439,960

사채상환손실
-
-
4,322,107
4,322,107

기타의 대손상각비
-
-
-
10,119

당기손익-공정가치측정금융자산평가손실
(242,476)
264,632
-
-

소 계
57,766
1,063,239
5,391,062
7,772,186

순금융손익
673,064
1,479,244
(4,599,156)
(1,457,615)

30. 기타수익 및 기타비용(1) 당분기 및 전분기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누적
3개월
누적

잡이익
505,244
582,680
11,225
154,716

유형자산처분이익
891
891
-
-

자산수증이익
-
-
-
564,480

수입수수료
-
-
-
491,767

사용권자산처분이익
-
4,596
684
684

매각예정비유동자산처분이익
-
-
184,000
184,000

합 계
506,135
588,167
195,909
1,395,647

(2) 당분기 및 전분기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누적
3개월
누적

유형자산처분손실
-
467
1,821
4,543

무형자산처분손실
-
613
-
-

잡손실
819
86,669
396
288,726

복구충당부채전입액
188
501
-
1,088

기부금
-
20,000
-
-

합 계
1,007
108,250
2,217
294,356

31. 법인세 비용

법인세비용은 당기법인세비용에서 과거기간 당기법인세에 대하여 당분기에 인식한 조정사항, 일시적차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용 및 당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 법인세 비용을 조정하여 산출하였습니다.

32. 주당순손익

(1) 기본주당순손익

(단위: 주, 원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누적
3개월
누적

보통주당기순이익(손실)
(1,373,586,695)
(2,448,327,557)
(95,460,582)
5,095,135,231

가중평균유통보통주식수(*1)
3,981,800
3,845,047
3,515,134
3,319,229

기본주당이익(손실)
(345)
(637)
(27)
1,535

(*1) 기초 유통보통주식수는 2024년 5월 3일 보통주 액면금액을 500원에서 5,000원으로 병합하는 주식 액면병합을 실시하여 주식 수가 감소(10주가 1주로 병합)하였으며, 액면병합 후의 주식수로 적용하여 환산한 주식입니다. 또한 2024년 10월 1일 무상감자 완료됨에 따라 이를 소급하여 수정한 주식수 입니다(주석 40참조)

(2) 유통주식수 산정

(당분기)

구분
일자
일수
주식수(*1)
가중평균주식수

기초
2024.01.01
274
3,515,134
3,515,134

유상증자
2024.03.21
194
466,666
330,413

자기주식취득
2024.05.03
151
(908)
(500)

합 계
3,980,892
3,845,047

(*1) 당분기 중 실시한 액면병합 및 보고기간 후 완료된 무상감자 효과를 반영한 주식수 입니다.

(전분기)

구분
일자
일수
주식수(*1)
가중평균주식수

기초
2023.01,01
273
3,141,134
3,141,134

유상증자
2023.05.24
130
374,000
178,095

합 계
3,515,134
3,319,229

(*1) 당분기 실시한 액면병합 및 보고기간 후 완료된 무상감자 효과를 반영하여 소급 수정한 주식수 입니다.(3) 희석주당순손익

(단위: 주, 원)

구 분
당분기
전분기

3개월
누적
3개월
누적

보통주당기순이익
(1,373,586,695)
(2,448,327,557)
(95,460,582)
5,095,135,231

조정내역 : 이자비용 및 파생상품평가손익
-
-
-
837,512,807

보통주희석화당기순이익
(1,373,586,695)
(2,448,327,557)
(95,460,582)
5,932,648,038

발행된 가중평균유통보통주식수
3,981,800
3,845,047
3,515,134
3,319,229

조정내역 : 전환사채
-
-
-
13,496,312

희석주당이익 산정을 위한 가중평균유통보통주식수
3,981,800
3,845,047
3,515,134
16,815,541

희석주당이익(*1)
(345)
(637)
(27)
353

(*1) 당분기 희석주당손익은 반희석화 효과로 인하여 기본주당손익과 동일합니다.

33. 담보제공자산당분기말 현재 차입금 및 계약이행보증 등에 대한 담보로 제공한 자산의 내역은다음과 같습니다.

(단위: 천원)

담보제공자산
장부금액
담보설정금액
담보제공처
담보내용

장기금융자산(장기금융상품)
2,000
2,000
기업은행
당좌개설보증금

장기금융자산(장기금융상품)
55,304
55,304
건설공제조합
공사하자보수

장기금융자산(장기금융상품)
9,991
9,991
주택도시보증공사
공사하자보수

장기금융자산(장기금융상품)
2,500
2,500
우리은행
당좌개설보증금

장기금융자산(장기금융상품)
20,000
20,000
국민은행
법인카드발행

장기금융자산(장기금융상품)
90,418
90,418
서울보증보험
하자보증 관련 질권설정

당기손익공정가치금융자산
2,087,171
2,087,171
건설공제조합
출자증권담보

당기손익공정가치금융자산
72,427
72,427
전기공사공제조합
출자증권담보

당기손익공정가치금융자산
683,769
683,769
정보통신공제조합
출자증권담보

당기손익공정가치금융자산
21,000
21,000
소방설비공제조합
출자증권담보

단기대여금(*1)
29,384,367
29,384,367
㈜중앙첨단소재
차입금담보

관계기업투자
93,000
93,000
지에스건설㈜
연대보증채무의 담보

종속기업투자(*2)
50,000
50,000
제2금융권
종속사 차입금담보

투자부동산(*3)
3,143,047
2,400,000
㈜Helix Experience
부동산담보

투자부동산(*4)
2,245,350
1,680,000
동호신협 금호점
부동산담보

합 계
37,960,344
36,651,947

(*1) 당사는 종속기업(카일룸도산)에 대한 대출채권 29,384백만원을 담보로 제공하고 있습니다. 그 중 1건의 대출채권 18,500백만원에 대해서는 직접적으로 채권자를 양수인으로 하는 대출채권 양도담보권을 설정하고 있습니다.(*2) 당사는 종속기업 차입금에 대하여 당사 소유의 해당 종속기업투자주식을 담보로 제공하고 있습니다.(*3) 담보제공처 ㈜Helix Experience 는 제 1순위 근저당권자입니다.(*4) 당사는 보고기간 말에 취득한 투자토지를 담보로 하는 차입금 약정을 체결하였습니다.

이외에 건설공제조합 등의 출자금이 하자보수보증 등과 관련하여 담보로 제공되어 있습니다.

34. 우발채무와 약정사항

(1) PF우발부채

① 부동산 PF 종합요약표(책임준공, 중도금대출, SOC 미포함)당사는 보고기간 말에 PF와 관련한 총 120,000백만원(전기말 151,500백만원)의 신용보강을 제공하고 있으며, 이중 당사의 단독 사업에 대한 금액은 120,000백만원(전기말 151,500백만원)입니다.전기말 우발부채로 계상되었으나, 충당부채로 전환된 금액은 없습니다.
이중 특수관계자에 제공하는 신용보강은 총 68,000백만원(전기말: 79,690백만원)이며, 모두 기타사업과 관련되어 있습니다기타사업과 관련한 PF 우발부채 내역은 아래와 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
종류
보증한도
보증금액
대출잔액

만기구분
전기말

당분기말
3개월이내
3개월초과6개월이내
6개월초과12개월이내
1년초과2년이내
2년초과3년이내
3년초과

기타사업
브릿지론
68,000
-
68,000
-
68,000
-
-
-
-
65,000

본PF
120,000
-
102,247
70,950
-
-
31,297
-
-
151,500

ABL
-
-
-
-
-
-
-
-
-
14,690

총 계
188,000
-
170,247
70,950
68,000
-
31,297
-
-
231,190

② 부동산 PF(대출) 보증 세부 내역(중도금대출, SOC 관련 사항은 미포함)보고기간 말 현재 4건의 기타사업 관련 PF(대출) 보증 내역은 아래와 같습니다.PF 보증관련 일부 약정에는 연대보증, 책임준공 미이행에 따른 중첩적 병존적 채무인수 등이 발생하는 경우 당기 한도액은 188,000백만원 (전기말 231,190백만원)의 약정을 체결하였습니다.

(단위: 백만원)

사업지역
사업장구분
PF종류
신용보강종류
보증한도(전체)
부담률 (별도)(%)
보증금액(별도)
채무자
특수관계자여부
채권기관종류
대출잔액(별도)
대출기간
만기일
유형
책임준공약정금액

당분기말
전기말

서울강남구
업무시설
브릿지론
연대보증
-
100
-

㈜상지그린에너지

종속기업
새마을금고 외
-
35,978
23.02.27~25.02.27
25.02.27
-
-

조기상환 조항
다음 각 호의 어느 하나의 채무불이행 사유가 발생하는 경우 대출원리금 상환채무와 차주 등(연대보증인 포함)이 금융계약에 따라 또는 그와 관련하여 대주에게 지급하여야 할 각종 금전채무의 기한의 이익이 상실된 것으로 하여 그 이행기가 도래할 수 있습니다.단, 대주는 본인의 판단으로 기한의 이익득 미상실하거나 기한의 이익 상실을 부활시킬 수 있습니다.(1) 차주가 대출약정금을 인출하지 아니한 때(단, 차주 및 대주가 합의하여 위 기일을 연장하는 경우에는 그러하지 아니함)(2) 차주가 제출하기로 한 서류의 제출을 지체하거나 제출한 위 서류 및/또는 이 약정에 따라 차주가 제출한 서류가 대주를 만족시키지 못하는 내용과 형식으로 작성된 때(3) 대출원리금 상환채무를 포함하여 차주가 금융계약에 따라 대주 및/또는 주간금고에게 지급하여야 할 금액(수수료 및 비용 포함)을 해당 지급기일에 지급하지 아니한 때(4) 차주 등이 금융계약에서 한 진술 및 보장사항이 그 확인시점에서 중요한 점에 있어서 사실과 다르거나 허위인 것으로 판명되어 대주의 권리 보호 또는 행사에 중대한 영향을 미친다고 판단한 대주가 이를 차주 등에게 통지한 후 [10]일 이내에 치유되지 아니한 때(5) 차주 등이 인출선행조건, 인출동시이행조건 및 인출후행조건, 이 약정 제11장을 포함하여 금융계약상의 의무를 위반하거나 적기에 이행하지 아니한 때(6) 대한민국의 관련법령 개정 등으로 인해 차주 등이 금융계약에 따른 채무를 부담하거나 이행하는 것이 위법하게 된 때(7) 차주 등이 이 약정 체결일 또는 그 이후에 대주 및/또는 주간금고에 제시하거나 제출한 서류가 허위일 때(8) 금융계약 등의 어느 하나가 무효, 취소 또는 해제, 해지되고 그로 인하여 대주의 담보취득이나 권리행사에 불리한 영향이 있다고 판단하는 경우(9) 차주 등에 대하여 부도사유가 발생한 때(10) 차주 등이 지급불능이 된 때 또는 차주 등에 대하여 청산, 회생절차, 파산절차 및 그와 유사한 절차의 개시 신청이 있는 때(11) 제9장에 따라 담보로 제공된 담보물을 포함하여 차주 등의 재산 중 전부나 일부에 대하여 가압류, 압류명령 또는 체납처분 압류통지가 발송된 때 혹은 기타의 방법에 의한 강제집행개시의 신청이 있거나 체납처분의 착수가 있고 그로부터 [10]일 이내에 해소가 되지 아니한 때(12) 차주 등에게 다음 각 목에서 예시한 부실징후가 발생한 경우가. 기업의 경영권, 상속지분 등의 문제로 기업 경영상 내분 발생하여 정상적인 경영활동이 곤란한 경우나. [3]개월 이상 조업이 중단된 경우다. 최근 [6]개월 이내에 [1]차 부도가 발생한 경우(13) 차주 등에 대하여 여신거래기본약관에 의한 기한이익상실 사유가 발생한 때(14) 제(1)호 내지 제(13)호 중 어느 하나에 준하는 사유 또는 기타 차주 등의 영업, 자산 또는 재무상태에 중대한 부정적인 변화가 있어 차주 등이 대출원리금 상환채무를 포함하여 차주 등이 금융계약에 따라 대주에 부담하는 채무를 이행하지 못할 것으로 대주가 합리적으로 판단하는 경우

기타 신용보강
해당 사항 없음

서울강남구
업무시설
본PF
채무인수
-
100
-

㈜카일룸디앤디

종속기업
대주단
-
33,500
21.03.31~24.01.03
24.01.03
PF Loan
-

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
해당 사항 없음

서울강남구(*1)
공동주택
본PF
채무인수
65,000
100
-

하이엔드역삼제일
차㈜

해당없음
금융회사 외
53,950
52,700
21.11.02~24.11.02
24.11.02
PF Loan
65,000

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
원채무자가 채권자에게 부담하는 미상환 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출 원리금에 대하여, 시공사로서 책임준공 미이행 시 조건부 중첩적,병존적 채무인수

부산해운대구(*2)
공동주택
본PF
채무인수
-
100
-

퀀텀디브이
㈜

해당없음
증권사 외
17,000
16,600
22.05.19~24.08.19
24.08.19
PF Loan
-

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
원채무자가 채권자에게 부담하는 미상환 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출 원리금에 대하여, 시공사로서 책임준공 미이행 시 조건부 중첩적,병존적 채무인수

서울용산구
공동주택
본PF
채무인수
55,000
100
-

유에스케이얼라이언스
㈜

해당없음
금융회사 외
31,297
28,500
23.12.28~26.03.11
26.03.11
PF Loan
55,000

조기상환조항
중도상환수수료 지급조건, 해당 사업 건물의 분양수입 회수율과 임대차호실의 계약 체결 조건에 따른 조기상환 조건

기타 신용보강
원채무자가 채권자에게 부담하는 미상환 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출 원리금에 대하여, 시공사로서 책임준공 미이행 시 조건부 중첩적,병존적 채무인수

경기도구리시(*3)
공동주택
본PF
채무인수
-
100
-
제이앤비개발
해당없음
대주단
-
-
21.08.30~23.11.30
23.11.30
PF Loan
-

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
해당 사항 없음

서울강남구(*3)
업무시설
ABL
연대보증
-
100
-

㈜카일룸디앤디

종속기업
금융회사
-
10,627
22.09.23~24.03.23
24.03.23
유동화대출
-

조기상환조항
어느 채무불이행 사유가 발생하는 경우 대주는 다음과 같은 조치를 취할 수 있다.차주에게 모든 대출원리금 상환채주 및 차주가 대주에 지급하여야 할 수수료와 비용 등의 지급채무의 지급기일이 도래하였음을 선언하는 통지(이하'기한의 이익 상실선언통지')를 할수 있으며, 대주가 위 통지를 발송한 날에 지급기일이 도래한 것으로 본다.대주는 지급기일의 도래를 위하여 별도의 이행의 최고를 할 필요가 없다. 차주는 대주가 지급기일이 도래하였음을 선언하는 통지를 발송하는 날에 즉시 지급기일이 도래하게 됨을 확인하며, 이에 대하여 이의가 없다.(1) 차주 등이 피담보채무를 포함하여 이 약정 또는 금융계약에 따른 금전지급채무를 해당 지급기일에 지급하지 아니한 경우(2) 차주 등이 지급불능이 된 때 또는 차주에 대하여 회생절차, 파산절차 및 그와 유사한 절차의 개시 신청이 있는 경우(3) 차주 등에 대하여 부도사유가 발생한 경우(4) 차주 등이 인출선행조건 또는 본건 사업과 관련한 금융계약에서 한 진술 및 보장 사항이 사실과 다르거나 허위인 것으로 판명된 경우(5) 차주 등이 대주 또는 대주에 제출한 서류가 대주 또는 대주를 만족시키지 못하는 내용과 형식으로 작성되어 대주 또는 대주가 보완을요청하였으나 칠 7 영업일 이내에 보완되지 않는 경우(6) 제9조에 따라 제공된 담보물, 본건 사업 관련 부동산 또는 부동산담보신탁계약 등 신탁계약상 수익권 기타 차주 등의 재산의 일부 또는 전부에 대하여 제3자로부터의 가압류, 압류명령 또는 체납처분 압류통지가 발송된 경우, 또는 기타의 방법에 의한 강제집행개시의 신청이 있거나 체납처분의 착수가 있는 경우. 다만, 가압류결정에 대하여는 동 결정일로부터 삼십(30)일 이내에 해소되지 아니하는 경우로한다.(7) 차주 등이 약정 또는 담보계약(서)에 정한 바에 따라 해당 담보(물적, 인적 담보를 불문함)를 대주에게 제공하지 못하거나 담보권자로서 대주의 권리를 해하는 행위를 하는 경우(8) 차주 등이 이 약정을 포함한 본건 사업 관련 금융계약 상의 각 의무(인출선행조건, 인출후행조건, 준수사항 등을 모두 포함)를 이행하지 아니하거나 기타 이 약정을 포함한 본건 사업과 관련한 금융계약을 위반한 경우(9) 대한민국의 관련 법률 개정 등으로 인해 차주 등이 금융계약에 따른 채무를 부담하거나 이행하는 것이 위법하게 된 경우(10) 차주 등의 신용상태에 중요한 변화 또는 민원 발생 등으로 본건 사업을 계속하기 곤란하다고 대주가 합리적으로 판단한 경우(11) 차주 등의 영업 또는 중요 자산의 전부 또는 중요한 일부가 대주의 사전 서면 승인 없이 국유화, 몰수, 수용, 매각 등의 사유로 제3자에게 이전되거나 기타 방법으로 처분된 경우(12) 담보대상부동산과 관련하여 분쟁이 발생한 경우(분쟁의 원인과 종류를 불문함)(13) 이 약정 체결의 전제가 되는 금융계약 등의 어느 하나가 무효, 취소, 해제(지)되고 그로 인하여 대주의 담보취득이나 권리행사에 불리한 영향이 있다고 대주가 판단한 경우(14) 본건 사업 추진이 불가능하게 될 명백한 사유가 발생한 경우(15) 본건 사업의 추진에 필요한 인허가, 승인, 신고 등이 무효, 취소, 해제, 해지, 효력 정지되거나 더 이상 유지되기 어렵게 된 경우(16) 차주 등의 재무상태에 부정적 영향을 야기하는 소송이 제기된 경우(17) 차주 등이 본건 사업의 전부 또는 중요한 일부의 수행을 중단한다고 대주가 합리적으로 판단한 경우(18) 본건 사업 관련 PF대출약정에서 정하는 채무불이행사유가 발생한 경우(19) 기타 여신거래기본약관에서 정하는 기한이익의 상실 사유 중 어느 하나라도 발생한 경우(다만, 본항에 규정된 채무불이행사유와 동일한 사유에 관하여는 본항 각 호의 규정이 우선하여 적용됨)(20) 제(1)호 내지 제(19)호에 준하는 사유 및 기타 차주 등의 영업 또는 재정상태에 부정적 영향이 있어 차주 등이 피담보채무를 이행하지 못할 것으로 대주가 합리적으로 판단하는 경우

기타 신용보강
해당 사항 없음

서울강남구
업무시설
브릿지론
연대보증
68,000
100
-

㈜카일룸도산

종속기업
금융회사 외
68,000
-
24.09.30~25.03.30
25.03.30
-
-

조기상환 조항
이 약정상 다음 각 호의 사유는 채무불이행 사유를 구성한다.(1) 차주가 제4조 제1항 내지 제2항이 정한 바에 따라 대출약정금을 인출하지 아니한 때(단, 차주, 대주가 합의하여 위 기일을 연기하는 경우에는 그러하지 아니함)(2) 차주가 대출원리금 상환채무를 포함하여 금융계약에 따라 대주에게 지급하여야 할 금액(원금, 이자, 각종 수수료, 비용, 제7조 제2항 (3)에 정한 바에 따른 추가 자기자본을 포함함)를 해당 지급기일에 지급하지 아니한 때(3) 차주가 제4조 제5항 인출후행조건에서 정한 의무를 적기에 이행하지 아니한 때(4) 차주, 연대보증인 또는 물상보증인(이하 본 조에서 “차주등”)이 금융계약에서 한 진술 및 보장사항(제9조의 내용을 포함함)이, 동 확인시점에서 중요한 점에 있어서 사실과 다르거나 허위인 것으로 판명되고, i) 차주등이 대주로부터 그러한 사실을 서면 통지 받은 날 또는 ii) 차주등이 그러한 사실을 인지한 날 중 먼저 도래하는 날로부터 30일 이내에 치유되지 아니한 때(5) 차주등이 이 약정서를 포함하여 기타 금융계약상의 의무(제8조 및 제10조의 적극적, 소극적 준수사항을 포함하되, 이에 제한되지 아니함)를 위반하거나 적기에 이행하지 아니한 때(6) 차주등에 대하여 부도사유가 발생한 때(7) 차주등의 영업과 관련된 인허가 중 피담보채무에 중대한 부정적 영향을 미칠 정도로 인허가가 지연, 폐지, 취소 또는 변경되거나, 필요한 인허가를 득하는 것이 불가능 한 상태에 이른 경우(8) 이 약정을 포함한 어느 금융계약이 무효, 취소, 해제, 해지 기타 그 효력을 상실하거나 그 조건에 따라서 이행할 수 없게 되고, 그로 인하여 대주의 담보취득이나 권리행사에 불리한 영향이 있다고 대주가 판단하는 경우(9) 차주등이 이 약정 또는 어느 금융계약에 따라 대주에게 제시하거나 제출한 문서의 전부 또는 중요한 일부가 허위일 때(10) 금융계약상 정해진 바에 따른 경우를 제외하고, 차주등이 자신이 당사자인 대여약정 또는 어느 금융계약을 해지하거나 그 효력이나 그에 따른 의무를 부인하는 경우 또는 그 내용(대주의 담보취득을 포함하나 이에 제한되지 아니함)의 일부 또는 전부에 대한 적법성, 유효성 또는 집행가능성에 대한 분쟁이 발생하고 그로 인하여 중대한 부정적 영향이 발생한 경우(11) 대한민국의 관련법령 개정 등으로 인해 차주등이 대여약정 또는 금융계약에 따른 채무를 부담하거나 이행하는 것이 위법하게 된 때(12) 제8조에 따라 대주에 담보로 제공된 담보물을 포함하여, 차주의 재산 중 중요한 일부 또는 전부에 대하여 대출원리금 상환에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있는 (i) 가압류, 압류명령 또는 체납처분 압류통지가 발송된 때 또는발송되거나 (ii) 기타의 방법에 의한 강제집행개시의 신청이 있거나 (iii) 체납처분의 착수가 있어서있고, 30일 이내에 이를(i) 내지 (iii)을 실효(단, 대주가 인정하는 실효에 필요한 모든 법적 절차를 이행한 경우 실효된 것으로 봄) 시키지 못하여 대출금 상환에 중대한 영향을 미친다고 대주가 합리적으로 판단하는 때(13) 차주에게 여신거래기본약관에서 정하는 기한이익의 상실 사유 중 어느 하나라도 발생한 때; 다만, 본 항 다른 호에서 규정하고 있는 사유와 동일한 사유에 관한 기한이익의 상실 사유에 관하여는 본 항 다른 호의 규정이 여신거래기본약관 규정에 우선하여 적용된다.(14) 제1호 내지 제13호에 준하는 사유 및 기타 차주의 영업, 자산상태에 중대한 부정적인 변화가 있어 차주가 대출원리금 상환채무를 이행하지 못할 것으로 대주가 합리적으로 판단하는 경우

기타 신용보강
본 PF 실행전으로 해당 사항 없음

단독사업 계

188,000
100
-

170,247
177,905

120,000

(*1) 상기의 사업장은 2024년 5월 3일 책임준공기한의 2개월 연장과 PF약정 금액의 한도가 110.5억원 감소하였습니다.(*2) 상기의 사업장은 2024년 09월 30일 기준 대출잔액은 잔존하나, 미상환 채무의 채권자가 시공사(당사)의 채무인수의무를 면제함에 따라 대출 만기일인 2024년 08월 19일에 본건 채무인수는 면탈되었습니다.(*3) 상기의 사업장은 책임준공이행에 따른 조건부채무인수 의무가 소멸되었습니다.

③ 부동산PF 책임준공 약정당사는 보고기간 말 현재 기타사업과 관련하여, 아래와 같이 책임준공 미이행시 조건부 채무인수 약정을 제공하고 있습니다.

(단위: 개, 백만원)

구분
당분기말
전기말

공사건수
도급금액
약정금액
대출잔액
공사건수
도급금액
약정금액
대출잔액

기타사업
3
59,037
120,000
102,247
3
59,037
151,500
124,300

④ 본PF의 중도금대출당사는 전기 말 기타사업과 관련해서는 종속기업 수분양자 중도금 대출에 111,410백만원을 보증하는 약정을 체결하였으나, 당분기 중도금 대출이 모두 상환됨에 따라 지급보증 채무는 없습니다.

(단위: 개, 백만원)

구분
당분기말
전기말

사업건수
보증한도
약정금액
대출잔액
사업건수
보증한도
약정금액
대출잔액

기타사업(*1)
-
-
-
-
1
111,410
85,700
85,050

(*1) 당사는 전기말 기타사업과 관련해서는 종속기업 수분양자 중도금대출에 111,410백만원을 보증하는 약정을 체결하였으나, 당기 중도금 대출이 모두 상환됨에 따라 지급보증 채무는 없습니다.⑤ 기타(ABL 대출)당사는 전기 말 카일룸디앤디의 사업 시행이익 담보 대출에 14,690백만원을 연대보증하는 약정을 체결하였으나, 당분기 대출이 모두 상환됨에 따라 연대보증인의 채무보증이 조기해소 되었습니다.

(단위: 개, 백만원)

구분
당분기말
전기말

사업건수
보증한도
약정금액
대출잔액
사업건수
보증한도
약정금액
대출잔액

기타사업
-
-
-
-
1
14,690
11,300
10,627

(2) 비 PF 우발부채당사는 보고기간말에 아래와 같이 보증보험회사 등에 보험을 가입하거나 보증서를 발급하는 방식 등으로 현재 발주처 등에 대하여 81,927백만원 (전기말 236,781백만원)의 계약이행보증 및 하자보증 등 지급보증을 제공하고 있습니다.① 종합요약표

(단위:백만원)

구분
피보증처명
보증종류
보증한도
보증금액
보증처
특수관계자여부
기타

제공한지급보증(*1)
㈜카일룸도산 외
연대입보
81,927
81,927
제2금융권 외
해당없음
브릿지론 외

제공받은지급보증(*2)
-
계약보증 외
198,888
9,228
정보통신공제조합 외
해당없음
강동구청 외

계

280,815
91,155

(*1) 계약이행보증, 운영자금 지급보증, 주택분양보증 등 당사가 타인의 금융거래 등을 위하여 제공한 지급보증(*2) 계약이행보증, 하자보수보증 등 당사가 계약 등을 위해 보증처로부터 제공받은 지급보증, 연결회사가 금전차입을 위해 보증처로부터 제공받은 연대입보② 제공한 지급보증

(단위 : 백만원)

피보증처
보증종류
보증한도
보증금액
보증처
특수관계자여부
비고

수분양자(*1)
연대입보
-
-
제2금융권
해당없음
카일룸M중도금대출

㈜투윈스컴
연대입보
327
327
정보통신공제조합
해당없음
입보채무

㈜상지그린에너지
연대입보
-
-
제2금융권
종속기업
브릿지대출

㈜카일룸디앤디
연대입보
-
-
제2금융권
종속기업
PF대출

㈜카일룸도산

연대입보
81,600
81,600
제2금융권
종속기업
브릿지대출

㈜대풍산업(*2)
지급보증
-
-
신탁사
해당없음
사업비충당 지급보증

계

81,927
81,927

(*1) 당사의 자회사인 주식회사 카일룸디앤디가 시행하고 당사가 시공한 '서울 강남구 논현동 242-31번지 외 1필지 카일룸M오피스텔' 수분양자의 중도금 대출을 보고기간말 원채무자와 시행사가 상환하여 본건 채무인수 의무는 면탈되었고 원채무자들중 직접 상환치 못해 시행사가 대위변제한 금액은 대상 원채무자에게 구상권을 청구할 예정입니다.(*2) 본건은 2024년 7월 4일 보증의무가 해소되었습니다.③ 제공받은 지급보증

(단위 : 백만원)

보증처
보증종류
보증한도
보증금액
특수관계자여부
비고

정보통신공제조합
계약보증 외
19,146
711
해당없음
강동구청 외

건설공제조합
하자보수 외
173,454
3,201
해당없음
서울영등포구 외

전기공사공제조합
하자보수
72
-
해당없음
-

서울보증보험
이행보증 공탁보증
2,136
2,136
해당없음
서울 강남구 외

대한주택보증
하자보수
180
180
해당없음
가평군

㈜카일룸디앤디

연대입보
3,900
3,000
종속기업
차입금 연대보증

계

198,888
9,228

④ 당분기말 현재 금융기관 등과 체결한 약정의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

금융기관
구분
한도금액
실행금액

건설공제조합
신용융자
1,200,000
1,200,000

동호신협
담보대출
1,400,000
1,400,000

㈜HELIX EXPERIENCE
담보대출
1,800,000
1,800,000

합 계
4,400,000
4,400,000

⑤ 기타 (소송 등)

1) 당분기말 현재 당사는 피고로 계류되어 있는 3건의 주요 소송사건(소송가액 1,150백만원)은 다음과 같으며, 현재 동 소송의 결과는 예측할 수 없습니다.

(단위 : 백만원)

사건명
원고
피고
소송금액
계류법원
진행상황 등

손해배상 등청구의 소(*1)
도곡상지카일룸입주자대표회의
㈜상지건설㈜케이에이치필룩스건설공제조합
150
서울중앙지법
1심진행중

이의 제기에 대한무효신청(*2)
S.C.I. 오버몬테카를로
㈜상지건설 외
-
프랑스니스법원
1심판결보류

공탁금 출급청구권 확인(*3)
이정일
㈜상지건설 외
1,000
서울중앙지법
1심진행중

(*1) 당사는 2023년 12월 30일 도곡동 상지건설 입주자대표회의 측의 하자보수에 갈음하는 손해배상 청구 소송이 접수되었으며, 현재 그 결과는 예측할 수 없습니다.(*2) 당사 1심 판결 보류에 대한 이의신청 진행중이며, 현재 그 결과는 예측할 수 없습니다.(*3) 당사는 2024년 05월 13일 서교동 매각대금 잔액 관련 공탁금 출급청구권 확인에 대한 소송이 접수되었으며, 당사는 2024년 09월 19일 화해권고결정을 받아 원고에게 지급할 금원은 없습니다. 현재 나머지 피고는 소송을 진행중에 있습니다.2) 당분기말 현재 당사가 원고인 사건은 1건(하자보수보증금 강제조정 결정에 따른 구상금 청구의 소)이며, 2024년 08월 27일 원고 일부 승소 판결 및 2024년 10월 08일 확정되었습니다.35. 특수관계자와의 거래내역

(1) 당분기말 및 전기말 현재 당사와 특수관계에 있는 회사의 내역은 다음과 같습니다.

구분
당분기말
전기말

종속기업
㈜카일룸디앤디,㈜카일룸도산,㈜상지그린에너지
㈜카일룸디앤디,㈜카일룸도산,㈜상지그린에너지

관계기업
㈜성암홀딩스,㈜에이스바이오메드
㈜성암홀딩스,㈜에이스바이오메드

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
㈜오버나인에이치엔

기타특수관계자
㈜어코스틱스스페이스(*1)
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
㈜중앙첨단소재

(*1) 당분기 중 신규로 설립되어 특수관계자에 포함되었습니다.

(2) 당분기말 및 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권 및 채무 내용은 다음과 같습니다.(당분기말)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
채권

대여금
미수이자
선급비용
매출채권
미청구공사
기타채권
미수금

종속기업
㈜카일룸디앤디
-
-
-
-
-
-
-

㈜상지그린에너지
1,020,000
22,723
-
-
-
-
-

㈜카일룸도산
33,634,367
3,631,006
1,142,400
2,158,562
1,360,450
-
1,264,067

관계기업
㈜성암홀딩스
889,500
481,920
-
-
-
-
-

㈜에이스바이오메드
2,063,014
15,860
-
-
-
-
-

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
4,814,996
209,749
-
-
-
-
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
-
-
-
-
-
-
-

합 계
42,421,877
4,361,258
1,142,400
2,158,562
1,360,450
-
1,264,067

(당분기말)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
채무

초과청구공사
임대보증금
단기차입금
외상매입급
미지급비용
금융보증부채
기타채무

종속기업
㈜카일룸디앤디
-
-
9,200,000
248,754
119,366
-
-

㈜상지그린에너지
-
-
-
-
-
-
63,678

㈜카일룸도산
-
-
-
-
-
1,142,400
-

기타특수관계자
㈜어코스틱스스페이스
-
-
-
103,200
-
-
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
-
-
3,000,000
-
64,098
-
-

합 계
-
-
12,200,000
351,954
183,464
1,142,400
63,678

(전기말)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
채권

대여금
미수이자
선급비용
매출채권
미청구공사
미수금

종속기업
㈜카일룸디앤디
3,300,000
195,431
86,549
5,818,630
11,872,450
5,384,330

㈜상지그린에너지
898,000
18,184
157,172
-
-
-

㈜카일룸도산
31,384,367
2,147,294
-
531,863
1,491,304
1,264,067

관계기업
㈜성암홀딩스
889,500
414,996
-
-
-
491,767

㈜에이스바이오메드
2,063,014
15,860
-
-
-
-

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
4,814,996
209,749
-
-
-
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
-
-
-
-
-
434

합 계
43,349,877
3,001,514
243,721
6,350,493
13,363,754
7,140,598

(전기말)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
채무

임대보증금
단기차입금
외상매입급
미지급비용
금융보증부채

종속기업
㈜카일룸디앤디
-
-
147,576
-
86,549

㈜상지그린에너지
-
-
-
-
157,172

최대주주
㈜중앙첨단소재
22,500
11,000,000
-
337,205
-

합 계
22,500
11,000,000
147,576
337,205
243,721

(3) 당분기말 및 전기말 현재 당사가 특수관계자 채권과 관련하여 인식한 대손충당금잔액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분
회사명
당분기말
전기말

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
5,024,746
5,024,746

관계기업
㈜에이스바이오메드
2,078,874
2,078,874

합 계
7,103,620
7,103,620

(4) 당분기와 전분기 중 특수관계자에 대한 채권에 대하여 설정된 대손충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당분기
전분기

기초금액
7,103,620
7,103,620

설정액
-
-

기말금액
7,103,620
7,103,620

(5) 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 매출 및 매입거래 등의 내용은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

특수관계자 구분
회사명
당분기
전분기

매출 및 기타수익
매입 및 기타비용
매출 및 기타수익
매입 및 기타비용

종속기업
㈜카일룸디앤디
2,802,092
119,366
32,483,833
-

㈜카일룸도산
2,831,676
-
1,660,804
-

㈜상지그린에너지
34,876
-
16,853
-

소 계
5,668,644
119,366
34,161,490
-

관계기업
㈜성암홀딩스
66,924
-
66,862
-

소 계
66,924
-
66,862
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
23,481
374,372
6,998
187,733

소 계
23,481
374,372
6,998
187,733

합 계
5,759,049
493,738
34,235,350
187,733

(6) 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 자금거래 등의 내용은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
계정명
기초
대여/차입
상환
대체 등
당분기말

종속기업
㈜카일룸디앤디
장기대여금
3,300,000
700,000
(4,000,000)
-
-

㈜카일룸디앤디
단기차입금
-
9,200,000
-
-
9,200,000

㈜상지그린에너지
단기대여금
898,000
1,020,000
(898,000)
-
1,020,000

㈜카일룸도산
단기대여금
31,384,367
2,250,000
-
-
33,634,367

관계기업
㈜성암홀딩스
단기대여금
889,500
-
-
-
889,500

㈜에이스바이오메드
단기대여금
2,063,014
-
-
-
2,063,014

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
단기대여금
4,814,996
-
-
-
4,814,996

최대주주
㈜중앙첨단소재
단기차입금
11,000,000
-
(8,000,000)
-
3,000,000

(전분기)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
계정명
기초
대여/차입
상환
대체 등
전분기말

종속기업
㈜카일룸디앤디
단기대여금
8,000,000
-
-
-
8,000,000

㈜카일룸디앤디
장기대여금
15,240,000
1,300,000
-
-
16,540,000

㈜상지그린에너지
단기대여금
-
2,598,000
2,000,000
-
598,000

㈜카일룸도산
단기대여금
3,464,367
2,670,000
-
22,000,000
28,134,367

㈜카일룸도산
장기대여금
18,500,000
3,500,000
-
(22,000,000)
-

관계기업
㈜성암홀딩스
단기대여금
-
-
-
889,500
889,500

㈜성암홀딩스
장기대여금
889,500
-
-
(889,500)
-

㈜에이스바이오메드
단기대여금
2,063,014
-
-
-
2,063,014

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
단기대여금
4,814,996
-
-
-
4,814,996

최대주주
㈜중앙첨단소재
단기차입금
1,500,000
18,500,000
(3,500,000)
-
16,500,000

(7) 당분기 및 전분기 중 현재 특수관계자와의 지분거래내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
거래상대방
거래내역
당분기
전분기

증자
㈜중앙첨단소재
유상증자
4,000,001
-

출자
㈜카일룸도산
지분취득에 따른 세금납부
18,112
10,405,382

(8) 당분기와 전분기 중 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

단기종업원급여
780,325
513,515

퇴직급여
79,507
36,821

합계
859,832
550,336

당사의 주요 경영진은 회사활동의 계획, 운영, 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 등기임원 및 비등기임원으로 구성되어 있습니다.

(9) 당분기말 현재 ㈜카일룸도산의 차입금에 대해 지급보증을 제공하였으며, 1,142,400천원을 금융보증부채로 계상하였습니다(주석18 참조).

36. 재무위험관리의 목적 및 정책

당사는 금융상품과 관련하여 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 당사의 위험에 대한 목표, 정책, 위험평가 및 관리절차 등에 관한 사항은 2023년 12월 31일로 종료되는 회계연도와 유의적인 변동이 없습니다.

37. 범주별 금융상품

(1) 범주별 금융자산(당분기말)

(단위:천원)

금융자산
상각후원가측정 금융자산
당기손익-공정가치측정 금융자산
합 계

현금및현금성자산
866,735
-
866,735

장단기매출채권및기타채권
74,466,524
-
74,466,524

장기금융자산
180,214
5,392,842
5,573,056

합 계
75,513,473
5,392,842
80,906,315

(전기말)

(단위:천원)

금융자산
상각후원가측정 금융자산
당기손익-공정가치측정 금융자산
합 계

현금및현금성자산
1,856,393
-
1,856,393

장단기매출채권및기타채권
62,450,196
-
62,450,196

장기금융자산
180,214
4,081,999
4,262,213

합 계
64,486,803
4,081,999
68,568,802

(2) 범주별 금융부채(당분기말)

(단위:천원)

금융부채
상각후원가로측정하는 금융부채
당기손익-공정가치측정 금융부채
합 계

장단기매입채무및기타채무
6,212,508
-
6,212,508

파생상품부채
-
25,422
25,422

단기차입금
14,800,000
-
14,800,000

유동성장기차입금
1,800,000
-
1,800,000

전환사채
200,144
-
200,144

리스부채
404,097
-
404,097

기타유동금융부채
1,142,400
-
1,142,400

합 계
24,559,149
25,422
24,584,571

(전기말)

(단위:천원)

금융부채
상각후원가로측정하는 금융부채
당기손익-공정가치측정 금융부채
합 계

장단기매입채무및기타채무
11,462,651
-
11,462,651

파생상품부채
-
33,288
33,288

단기차입금
12,200,000
-
12,200,000

장기차입금
1,800,000
-
1,800,000

전환사채
120,406
-
120,406

리스부채
257,750
-
257,750

기타유동금융부채
243,721
-
243,721

합 계
26,084,528
33,288
26,117,816

(3) 당분기 및 전분기 중 금융상품 범주별 수익 및 비용의 주요내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위:천원)

구 분
상각후원가 측정금융자산/부채
당기손익-공정가치측정 금융자산/부채
합 계

이자수익
2,174,262
-
2,174,262

배당금수익
-
13,450
13,450

당기손익공정가치금융자산평가이익
-
54,905
54,905

당기손익공정가치금융자산평가손실
-
(264,632)
(264,632)

파생상품평가이익
-
7,866
7,866

이자비용
(798,607)
-
(798,607)

대손상각비
(251,800)
-
(251,800)

기타의대손상각비(환입)
292,000
-
292,000

합 계
1,415,855
(188,411)
1,227,444

(전분기)

(단위:천원)

구 분
상각후원가 측정금융자산/부채
당기손익-공정가치측정 금융자산/부채
합 계

이자수익
3,064,373
-
3,064,373

배당금수익
-
16,140
16,140

당기손익공정가치금융자산평가이익
-
34,411
34,411

당기손익공정가치금융자산처분이익
-
2,000,000
2,000,000

파생상품평가이익
-
1,141,882
1,141,882

이자비용
(3,439,960)
-
(3,439,960)

기타의대손상각비
(10,119)
-
(10,119)

합 계
(385,706)
3,192,433
2,806,727

38. 금융상품의 공정가치

(1) 공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

수준
내용

수준 1
동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격

수준 2
직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수.단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외

수준 3
관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수 (관측가능하지 않은 투입변수)

(2) 보고기간 종료일 현재 재무상태표에서 공정가치로 후속측정되는 금융상품의공정가치를 공정가치 서열체계 수준별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 천원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

당기손익-공정가치
2,135,200
-
3,257,641
5,392,841

파생상품부채
-
25,421
-
25,421

(전기말)

(단위: 천원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

당기손익-공정가치
879,262
-
3,202,737
4,081,999

파생상품부채
-
33,288
-
33,288

당분기 및 전기 중 수준 1, 2, 3간의 중요한 이동내역은 없습니다.

(3) 보고기간종료일 현재 수준2와 수준3의 공정가치 측정을 위해 사용된 평가기법은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
공정가치
수준
가치평가기법
투입변수

당기손익-공정가치
지분증권
391,275
3
DCF모형, 순자산가치평가법, 유사기업비교법 등
무위험이자율, 신용등급할인율,주가변동성, 금리변동성 등

조합출자금
2,866,367
3

파생상품부채
채무증권
25,422
2
BDT모형

39. 현금흐름표

(1) 당분기와 전분기의 영업에서 창출된 현금흐름에 대한 조정 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

비용가산:

기타의대손상각비
-
10,119

감가상각비
363,912
265,689

무형자산상각비
11,830
11,531

하자보수비
464,771
841,163

당기손익공정가치금융자산평가손실
264,632
-

대손상각비(환입)
251,800
-

유형자산처분손실
467
4,543

무형자산처분손실
613
-

복구충당부채전입액
501
1,088

이자비용
798,607
3,439,960

사채상환손실
-
4,322,107

법인세비용
64,621
4,192

소 계
2,221,754
8,900,392

수익차감:

이자수익
(2,174,262)
(3,064,373)

배당금수익
(13,450)
(16,140)

파생상품평가이익
(7,866)
(1,141,882)

당기손익공정가치금융자산평가이익
(54,905)
(34,411)

당기손익공정가치금융자산처분이익
-
(2,000,000)

기타대손충당금의 환입
(292,000)
-

공사손실충당부채환입액
-
(180,048)

기타충당부채환입액
(94,089)
-

자산수증이익
-
(564,480)

사용권자산처분이익
(4,596)
(684)

매각예정비유동자산처분이익
-
(184,000)

사채상환이익
-
(57,765)

잡이익
(15,349)
(32,403)

유형자산처분이익
(891)
-

소 계
(2,657,408)
(7,276,186)

합 계
(435,654)
1,624,206

(2) 당분기와 전분기의 영업활동으로 인한 자산ㆍ부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

운전자본의 변동:

매출채권및기타채권의 감소(증가)
(8,933,104)
(4,634,972)

계약자산의 감소(증가)
15,749,299
(12,501,788)

기타유동자산의 증가(감소)
1,134,479
(39,869)

기타비유동자산의 증가(감소)
(27,168)
(8,755)

매입채무및기타채무의 증가(감소)
(5,114,466)
2,642,513

계약부채의 증가(감소)
278,021
(407,367)

기타유동부채의 감소(증가)
(45,605)
(2,329,634)

하자보수충당부채의 증가(감소)
(4,388)
(9,835)

합 계
3,037,068
(17,289,707)

(3) 당분기 및 전분기 중 재무활동에서 발생한 부채의 변동내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위 : 천원)

구 분
기 초

재무활동

현금흐름에서발생한 변동

비현금 변동
기 말

파생상품부채
취득
유동성대체
상각
기타변동

단기차입금
12,200,000
2,600,000
-
-
-
-
-
14,800,000

유동성장기차입금
-
-
-
-
1,800,000
-
-
1,800,000

유동성사채
153,694
-
71,872
-
-
-
-
225,566

장기차입금
1,800,000
-
-
-
(1,800,000)
-
-
-

리스부채
257,750
(208,002)
-
354,349
-
-
-
404,097

임대보증금
1,390,500
(118,250)
-
-
-
-
-
1,272,250

재무활동으로부터의 총부채
15,801,944
2,273,748
71,872
354,349
-
-
-
18,501,913

(전분기)

(단위 : 천원)

구 분
기초

재무활동

현금흐름에서발생한 변동

비현금 변동
당분기말

파생상품부채
사채상환(손)익
자본변환
상각
기타변동

단기차입금
3,000,000
14,700,000
-
-
-
-
-
17,700,000

장기차입금
-
1,800,000
-
-
-
-
-
1,800,000

유동성사채
12,201,554
(13,974,645)
4,016,139
4,264,342
-
2,793,701
-
9,301,091

리스부채
377,015
(170,519)
-
-
-
13,762
89,633
309,891

임대보증금
1,344,500
(185,000)
-
-
-
-
-
1,159,500

재무활동으로부터의 총부채
16,923,069
2,169,836
4,016,139
4,264,342
-
2,807,463
89,633
30,270,482

(4) 당분기 및 전분기 중 현금의 유입ㆍ유출이 없는 거래 중 중요한 사항은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

초과청구공사-매출채권 대체
-
407,367

리스부채 유동성 대체
155,491
68,291

금융보증부채-선급비용 대체
898,679
65,177

미청구공사-공사미수금 대체
-
12,501,788

장기선급금 투자토지 대체
-
194,297

임대보증금 유동성 대체
51,500
226,252

장기대여금 유동성 대체
1,800,000
22,889,500

공사채권-단기대여금 대체
2,165,200
-

단기대여금-투자부동산 대체
500,000
-

재고자산-매각예정자산 대체
-
2,121,402

선급금-단기대여금 대체
-
935,520

파생상품부채 전환사채 상계
-
4,016,138

40. 보고기간후사건

(1) 당사는 2024년 10월 1일 결손보전에 의한 재무구조 개선 목적으로 액면가 5,000원의 보통주식 3주를 동일한 액면가의 보통주식 1주로 병합하는 무상균등감자가 완료되었습니다.

(2) 서울 강남구 역삼동 653-3번지 주거복합 신축공사의 시행사인 원채무자가 기존 대출만기일(2024년 11월 5일) 대출 잔액 265억원의 상환 불가로 인하여 대출 약정에 따라 시공사인 당사가 중첩적으로 채무를 인수하였습니다. 이후 원채무자가 미분양 물건 담보대출 등으로 2024년 분양대금, 미분양 물건 담보대출 등으로 미상환 PF대출 원리금 전액을 상환할 예정입니다.

6. 배당에 관한 사항

당사는 정관에 의거하여 이사회 및 주주총회 결의를 통하여 회사이익의 일정부분을 주주에게 환원하는 주요수단으로 배당을 실시하고 있습니다.당사는 장기적인 주주가치 제고를 위해 회사의 배당가능이익 범위 내에서 경영 실적과 지속 성장을 위한 투자 소요 및 주주가치 제고, 최근 3년간 배당 성향, 재무구조, 시장 상황 등의 요소들을 고려하여 배당률을 결정하고 있습니다. 당사는 이러한 원칙에 따라 배당금을 지급함으로써 적절한 수준의 배당을 통해 회사의 이익을 주주에게 환원할 계획입니다.당사는 2007년 배당 이후 현재까지 배당가능이익이 발생하지 않아 배당을 시행하지 못하고 있으나, 사업 경쟁력 강화를 통한 배당가능이익 창출 및 배당으로 주주가치를 제고할 수 있도록 지속해서 노력하겠습니다.
가. 배당에 관한 사항(1) 이익배당(「정관」제53조)- 이익의 배당은 금전과 주식으로 할 수 있다.- 이익의 배당을 주식으로 하는 경우 회사가 수종의 주식을 발행한 때에는 주주총회 회의 결의로 그와 다른 종류의 주식으로도 할 수 있다.- 배당은 매결산기말 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 지급한다.(2) 신주의 동등배당(「정관」제11조)- 회사가 정한 배당기준일 전에 유상증자, 무상증자 및 주식배당에 의하여 발행한 주식에 대하여는 동등배당한다.

나. 주요배당지표

구 분
주식의 종류
당기
전기
전전기

제46기 3분기
제45기
제44기

주당액면가액(원)
5,000
500
500

(연결)당기순이익(백만원)
-16,669
37,165
-8,080

(별도)당기순이익(백만원)
-2,448
-177
-8,616

(연결)주당순이익(원)
-4,335
364
-72

현금배당금총액(백만원)
-
-
-

주식배당금총액(백만원)
-
-
-

(연결)현금배당성향(%)
-
-
-

현금배당수익률(%)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주식배당수익률(%)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주당 현금배당금(원)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주당 주식배당(주)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주1) 당사는 전기(제45기) 및 전전기(제44기) 정기주주총회에서 배당 안건이 포함되지 않았으며, 당분기에 배당 지급은 없습니다.주2) 2024년 5월 3일(병합기준일) 적정 유통 주식 수 유지를 통한 주가 안정화 및 기업 가치 제고를 위하여 1주당 가액을 500원에서 5,000원으로 주식(액면)병합하였습니다.

다. 과거 배당 이력

(단위: 회, %)

연속 배당횟수
평균 배당수익률

분기(중간)배당
결산배당
최근 3년간
최근 5년간

-
-
-
-

※ 당사는 최근 5년간 배당을 지급하지 않아 과거 배당이력 산출이 불가능합니다.

7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항

7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적

[지분증권의 발행 등과 관련된 사항]

가. 증자(감자)현황

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 원, 주)

주식발행(감소)일자
발행(감소)형태
발행(감소)한 주식의 내용

종류
수량
주당액면가액
주당발행(감소)가액
비고

2022년 01월 11일
전환권행사
보통주
341,880
500
1,170
[증가] 제17회CB 전환

2022년 03월 04일
전환권행사
보통주
7,327,970
500
1,119
[증가] 제15회CB 전환

2022년 03월 04일
전환권행사
보통주
2,136,751
500
1,170
[증가] 제17회CB 전환

2022년 05월 13일
전환권행사
보통주
923,361
500
1,083
[증가] 제17회CB 전환

2022년 10월 01일
유상증자(일반공모)
보통주
788,100
500
500
[증가] 소액공모, 증자비율 0.84%

2023년 05월 24일
유상증자(제3자배정)
보통주
11,220,000
500
500
[증가] 증자비율 11.91%

2024년 03월 21일
유상증자(제3자배정)
보통주
14,000,001
500
500
[증가] 증자비율 13.28%

2024년 05월 03일
-
보통주
107,508,996
5,000
-
[감소] 10:1 주식(액면)병합(*)

주1) 발행형태가 전환권행사인 경우 주당발행가액은 전환가액입니다.주2) 발행형태가 유상증자인 경우 주식발행일자는 효력발생일입니다.주3) 증자비율은 증자전 발행주식 총수에 대한 증자주식수의 비율입니다.* 2024년 5월 3일(병합기준일) 적정 유통 주식 수 유지를 통한 주가 안정화 및 기업 가치 제고를 위하여 1주당 가액을 500원에서 5,000원으로 주식(액면)병합하였으며, 이로 인하여 발행주식총수는 119,454,440주에서 11,945,444주로 107,508,996주가 감소하였습니다.
** 2024년 10월 1일(감자효력발생일) 결손의 보전과 재무구조 개선을 위하여 1주당 액면가액 5,000원인 보통주식 3주를 같은 액면가액의 보통주식 1주의 비율로 무상감자(무상병합)하였으며, 이로 인하여 증권신고서 제출 전일 현재 발행주식총수는 11,945,444주에서 3,981,814주로 7,963,630주가 감소하였습니다.
나. 미상환 전환사채 발행현황

【미상환 전환사채 발행현황】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 원, 주)

종류＼구분
회차
발행일
만기일
권면(전자등록)총액
전환대상주식의 종류
전환청구가능기간
전환조건
미상환사채
비고

전환비율(%)
전환가액
권면(전자등록)총액
전환가능주식수

무기명식 이권부무보증 사모 전환사채
19
2022.05.02
2025.05.02
10,000,000,000
보통주
2023.05.02~2025.04.02
100
8,030
300,000,000
37,359
(*)

합 계
-
-
-
10,000,000,000
-
-
-
-
300,000,000
37,359
-

* 19CB- 최초 사채권자에게 종속회사 ㈜카일룸디앤디에 대한 대여금채권 13,000백만원을 담보로 제공하고 있었으나, 전기 중 사채권자의 Put Option(조기상환청구권) 행사로 인하여 97억원을 상환 및 소각함에 따라 담보가 해제되었습니다.- 동 사채의 전환가액은 전전기 중 시가변동(하락, 상승)에 따른 전환가액이 1,158원에서 1,127원으로 조정되었으며, 시가를 하회하는 일반공모(소액공모) 유상증자에 따라 전환가액이 1,127원에서 1,126원으로 조정되었으며, 시가변동(하락, 상승)에 따른 전환가액이 1,126원에서 최저조정한도인 810원으로 조정되었습니다. 또한 당분기 중 시가를 하회하는 제3자배정 유상증자에 따라 전환가액이 810원에서 803원으로 조정되었으나, 주식(액면)병합에 따른 전환가액의 조정으로 803원에서 8,030원으로 조정되었습니다.** 20CB- 제20회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채의 최초 사채권자에게 종속회사 ㈜카일룸디앤디 소유 부동산(서울특별시 용산구 한강로3가 98외1필지 제몰동 제34층 제3401호)에 대한 1순위 우선수익권 및 위 부동산에 담보 제공자가 가입한 화재보험(재산종합보험, 패키지보험 등 유사한 성격의 보험을 지칭하며, 그 구체적인 명칭은 불문함)의 보험금 청구권 등에 대한 제1순위 근질권을 담보로 제공하였으나, 전기 중 만기전 동 사채 120억원을 취득(상환)하여 담보가 해제되었습니다.- 동 사채는 이사회결의에 따라 재매각 또는 소각할 예정입니다.- 동 사채의 전환가액은 전전기 중 시가를 하회하는 일반공모(소액공모) 유상증자에 따라 전환가액이 770원에서 500원으로 조정되었으며, 시가변동(하락, 상승)에 따른 전환가액이 500원에서 610원으로 조정되었습니다. 전기 중 시가변동(하락, 상승)에 따른 전환가액이 610원에서 500원으로 조정되었다가 500원에서 571원으로 조정되었고, 571원에서 533원으로 조정되었다가 다시 533원에서 500원으로 조정되었습니다. 또한 당분기 중 주식(액면)병합에 따른 전환가액의 조정으로 500원에서 5,000원으로 조정되었습니다.

[채무증권의 발행 등과 관련된 사항]

다. 채무증권 발행실적(연결재무제표 기준)

【채무증권 발행실적】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원, %)

발행회사
증권종류
발행방법
발행일자
권면(전자등록)총액
이자율
평가등급(평가기관)
만기일
상환여부
주관회사

-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합 계
-
-
-
-
-
-
-
-
-

※ 최근 사업연도 개시일부터 공시서류 작성기준일 현재까지 기간에 발행된 채무증권은 없습니다.
라. 기업어음증권 미상환 잔액 등(1) 연결재무제표 기준

【기업어음증권 미상환 잔액】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-

【단기사채 미상환 잔액】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

【회사채 미상환 잔액】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
300
-
-
-
-
-
-
300

합계
300
-
-
-
-
-
-
300

※ 상기 회사채 미상환 잔액에 대한 세부 내용은 본 공시서류의 'III. 재무에 관한 사항'의 '7. 증권의 발행을 통한 자급조달에 관한 사항' 중 '7-1. 증권의 발행을 통한 자급조달 실적 - 나. 미상환 전환사채 발행현황'을 참고하시기를 바랍니다.

【신종자본증권 미상환 잔액】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과15년이하
15년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

【조건부자본증권 미상환 잔액】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

(2) 별도재무제표 기준

【기업어음증권 미상환 잔액】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-

【단기사채 미상환 잔액】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

【회사채 미상환 잔액】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
300
-
-
-
-
-
-
300

합계
300
-
-
-
-
-
-
300

※ 상기 회사채 미상환 잔액에 대한 세부내용은 본 공시서류의 'III. 재무에 관한 사항'의 '7. 증권의 발행을 통한 자급조달에 관한 사항' 중 '7-1. 증권의 발행을 통한 자급조달 실적 - 나. 미상환 전환사채 발행현황'을 참고하시기를 바랍니다.

【신종자본증권 미상환 잔액】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과15년이하
15년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

【조건부자본증권 미상환 잔액】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적

가. 최근 3사업연도 중 공모자금의 사용내역

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

구 분
회차
납입일
증권신고서 등의자금사용 계획
실제 자금사용내역
차이발생 사유 등

사용용도
조달금액
내용
금액

유상증자
51회
2022.09.30
운영자금
394
운영자금
394
-

나. 최근 3사업연도 중 사모자금의 사용내역

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

구 분
회차
납입일
주요사항보고서의자금사용 계획
실제 자금사용내역
차이발생 사유 등

사용용도
조달금액
내용
금액

전환사채
19회
2022.05.02
부동산 개발사업 관련 특수목적 법인(PFV)지분(주식)취득재원, 운영자금
10,000
부동산 개발사업 관련 특수목적 법인(PFV) 지분(주식) 취득재원, 운영자금
10,000
-

전환사채
20회
2022.09.23
당사의 종속회사인 ㈜카일룸디앤디에 대한금전대여(120억원)
12,000
당사의 종속회사인 ㈜카일룸디앤디에 대한 금전대여(120억원)
12,000
-

전환사채
21회
2022.09.23
건설공사 공사비 및 일반관리비 등
4,000
제20회 및 제21회 전환사채 발행 관련 제반 비용 및 기타 운영자금
4,000
(*)

유상증자
52회
2023.05.23
운영자금(610백만원)채무상환자금 (5,000백만원)
5,610
운영자금(610백만원)채무상환자금 (5,000백만원)
5,610
-

유상증자
53회
2024.03.20
채무상환자금
7,000

채무상환자금
기타 운영자금

6,394
(**)

* 사용자금 40억원은 제20회 및 제21회 전환사채 발행 관련 제반 비용 6.5억원, 기타 운영자금 33.5억원입니다.** 채무상환자금으로 52.3억원, 기타 운영자금으로 11.6억원을 사용하고 공시서류 작성기준일 현재 606백만원이 미사용자금으로 남아 있습니다.

다. 최근 3사업연도 중 미사용자금의 운용내역

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

종류
운용상품명
운용금액
계약기간
실투자기간

예ㆍ적금
우리은행보통예금
606
-
-

계
606
-

※ 상기 미사용자금 606백만원은 제53회 유상증자 사모자금 중 미사용자금입니다.

8. 기타 재무에 관한 사항

가. 연결재무제표 재작성

(1) 연결재무제표 재작성 사유① 제43기 (2021사업연도) ~ 제44기 (2022사업연도) 감사인과 제45기 (2023사업연도)감사인간 의견불일치로 조정협의에 따른 제43기(2021 사업연도)와 제44기(2022 사업연도) 연결감사보고서 오류 수정 재발행② 지배회사가 시공업무를 수행하고, 종속회사가 시행업무를 수행한 공사에 있어 연결재무제표 작성시 내부거래를 제거한 연결재무제표의 진행률을 재산정하여 과소 인식한 공사수익을 추가로 인식

(2) 연결재무제표 재작성 내용

- (재무상태표) 제44기 재고자산 269백만원 과대계상- (재무상태표) 제44기 기타유동자산 977백만원 과소계상- (재무상태표) 제44기 기타유동부채 6,959백만원 과대계상

- (재무상태표) 제44기 이연법인세부채 468백만원 과소계상- (재무상태표) 제43기 재고자산 267백만원 과대계상- (재무상태표) 제43기 기타유동자산 695백만원 과소계상- (재무상태표) 제43기 기타유동부채 2,899백만원 과대계상- (재무상태표) 제43기 이연법인세부채 316백만원 과소계상- (손익계산서) 제44기 매출액 3,444백만원 과소계상- (손익계산서) 제44기 매출원가 280백만원 과대계상- (손익계산서) 제44기 판매비와관리비 616백만원 과대계상- (손익계산서) 제44기 법인세비용 153백만원 과소계상

- (손익계산서) 제43기 매출액 2,899백만원 과소계상- (손익계산서) 제43기 매출원가 428백만원 과대계상- (손익계산서) 제43기 법인세비용 316백만원 과소계상관련 기준서 : 한국채택국제회계기준 제1110호 문단 B86 (3)

(3) 연결재무제표에 미치는 영향

① 정정사항

항 목
정정전
정정후

재무상태표
(주1)
(주1)

포괄손익계산서
(주2)
(주2)

자본변동표
(주3)
(주3)

현금흐름표
(주4)
(주4)

주석
(주5)
(주5)

(주1) 재무상태표

(단위 : 원)

구 분
관련주석
제44(당)기말

정정전
정정후
차이

유동자산

175,639,970,585
176,348,052,061
(708,081,476)

재고자산
8
104,849,350,737
104,580,171,895
269,178,842

기타유동자산
9
9,680,393,573
10,657,653,891
(977,260,318)

자산총계

223,235,376,101
223,943,457,577
(708,081,476)

유동부채

148,844,372,959
141,884,880,800
6,959,492,159

기타유동부채
18
24,994,987,766
18,035,495,607
6,959,492,159

비유동부채

16,671,032,298
17,139,258,141
(468,225,843)

이연법인세부채
32
5,181,203,509
5,649,429,352
(468,225,843)

부채총계

165,515,405,257
159,024,138,941
6,491,266,316

지배기업소유주지분

57,719,970,844
64,919,318,636
(7,199,347,792)

결손금
24
(91,023,048,433)
(83,823,700,641)
(7,199,347,792)

자본총계
37
57,719,970,844
64,919,318,636
(7,199,347,792)

부채및자본총계

223,235,376,101
223,943,457,577
(708,081,476)

(단위 : 원)

구 분
관련주석
제 43(전)기말

정정전
정정후
차이

유동자산

88,696,682,939
89,125,003,539
(428,320,600)

재고자산
8
35,741,970,932
35,474,925,703
267,045,229

기타유동자산
9
461,154,540
1,156,520,369
(695,365,829)

자산총계

134,685,844,415
135,114,165,015
(428,320,600)

유동부채

41,827,663,900
38,928,255,650
2,899,408,250

기타유동부채
18
15,664,196,006
12,764,787,756
2,899,408,250

비유동부채

35,510,961,594
35,826,684,419
(315,722,825)

이연법인세부채
32
190,570,739
506,293,564
(315,722,825)

부채총계

77,338,625,494
74,754,940,069
2,583,685,425

지배기업소유주지분

57,347,218,921
60,359,224,946
(3,012,006,025)

결손금
24
(78,755,340,198)
(75,743,334,173)
(3,012,006,025)

자본총계
37
57,347,218,921
60,359,224,946
(3,012,006,025)

부채및자본총계

134,685,844,415
135,114,165,015
(428,320,600)

(주2) 포괄손익계산서

(단위 : 원)

구 분
관련주석
제 44(당)기말

정정전
정정후
차이

매출액
25,26,27
50,350,208,432
53,794,404,397
(3,444,195,965)

매출원가
27,28
37,057,446,953
36,777,686,077
279,760,876

매출총이익

13,292,761,479
17,016,718,320
(3,723,956,841)

판매비와관리비
29,38
12,229,337,011
11,613,449,067
615,887,944

영업이익

1,063,424,468
5,403,269,253
(4,339,844,785)

법인세비용차감전순이익

(11,124,101,739)
(6,784,256,954)
(4,339,844,785)

법인세비용
32
(332,406,248)
(179,903,230)
(152,503,018)

계속영업이익(손실)

(10,791,695,491)
(6,604,353,724)
(4,187,341,767)

당기순이익(손실)

(12,267,708,235)
(8,080,366,468)
(4,187,341,767)

계속영업 당기순이익의 귀속

(10,791,695,491)
(6,604,353,724)
(4,187,341,767)

지배기업소유주지분

(10,791,695,491)
(6,604,353,724)
(4,187,341,767)

총포괄이익(손실)

(12,267,708,235)
(8,080,366,468)
(4,187,341,767)

지배기업소유주지분

(12,267,708,235)
(8,080,366,468)
(4,187,341,767)

계속영업기본주당순이익(손실)
33
(118)
(175)
57

계속영업희석주당순이익(손실)
33
(16)
(16)
-

(단위 : 원)

구 분
관련주석
제 43(전)기말

정정전
정정후
차이

매출액
25,26,27
22,352,990,038
25,252,398,288
(2,899,408,250)

매출원가
27,28
16,492,056,971
16,063,736,371
428,320,600

매출총이익

5,860,933,067
9,188,661,917
(3,327,728,850)

영업이익

(14,673,269,825)
(11,345,540,975)
(3,327,728,850)

법인세비용차감전순이익

(37,903,853,906)
(34,576,125,056)
(3,327,728,850)

법인세비용
32
190,570,739
506,293,564
(315,722,825)

계속영업이익(손실)

(38,094,424,645)
(35,082,418,620)
(3,012,006,025)

당기순이익(손실)

(39,496,543,184)
(36,484,537,159)
(3,012,006,025)

계속영업 당기순이익의 귀속

(38,094,424,645)
(35,082,418,620)
(3,012,006,025)

지배기업소유주지분

(38,094,424,645)
(35,082,418,620)
(3,012,006,025)

총포괄이익(손실)

(39,496,543,184)
(36,484,537,159)
(3,012,006,025)

지배기업소유주지분

(39,496,543,184)
(36,484,537,159)
(3,012,006,025)

기본주당순이익(손실)
33
(558)
(514)
(44)

희석주당순이익(손실)
33
(558)
(514)
(44)

(주3) 자본변동표

(단위 : 원)

구 분
정정 전
정정 후
차이

이익잉여금
지배기업의소유주에게귀속되는 자본
총 계
이익잉여금
지배기업의소유주에게귀속되는 자본
총 계
이익잉여금
지배기업의소유주에게귀속되는 자본
총 계

당기순이익
(39,496,543,184)
(39,496,543,184)
(39,496,543,184)
(36,484,537,159)
(36,484,537,159)
(36,484,537,159)
(3,012,006,025)
(3,012,006,025)
(3,012,006,025)

2021.12.31
(78,755,340,198)
57,347,218,921
57,347,218,921
(75,743,334,173)
60,359,224,946
60,359,224,946
(3,012,006,025)
(3,012,006,025)
(3,012,006,025)

2022.01.01
(78,755,340,198)
57,347,218,921
57,347,218,921
(75,743,334,173)
60,359,224,946
60,359,224,946
(3,012,006,025)
(3,012,006,025)
(3,012,006,025)

당기순이익
(12,267,708,235)
(12,267,708,235)
(12,267,708,235)
(8,080,366,468)
(8,080,366,468)
(8,080,366,468)
(4,187,341,767)
(4,187,341,767)
(4,187,341,767)

2022.12.31
(91,023,048,433)
57,719,970,844
57,719,970,844
(83,823,700,641)
64,919,318,636
64,919,318,636
(7,199,347,792)
(7,199,347,792)
(7,199,347,792)

(주4) 현금흐름표

(단위 : 원)

구 분
관련주석
제44(당)기

정정전
정정후
차이

당기순손실

(12,267,708,235)
(8,080,366,468)
(4,187,341,767)

현금유출입이 없는 수익·비용의 조정
40
15,511,303,005
15,047,918,079
463,384,926

영업활동으로 인한 자산·부채의 변동
40
7,054,020,598
3,330,063,757
3,723,956,841

(단위 : 원)

구 분
관련주석
제43(전)기

정정전
정정후
차이

당기순손실

(39,496,543,184)
(36,484,537,159)
(3,012,006,205)

현금유출입이 없는 수익·비용의 조정
40
25,998,717,338
26,314,440,163
(315,722,825)

영업활동으로 인한 자산·부채의 변동
40
21,050,661,751
17,722,932,901
3,327,728,850

(주5) 주석상기 (주1)부터 (주4)까지 기재된 연결재무상태표, 연결포괄손익계산서, 연결자본변동표 및 연결현금흐름표 수정과 관련된 44기 주석7, 8, 9, 18, 24, 25, 26, 27, 28, 29, 32, 33, 37, 38, 40을 정정하여 재작성하였습니다.상기 (주1)부터 (주4)까지 기재된 연결재무상태표, 연결포괄손익계산서, 연결자본변동표 및 연결현금흐름표 수정과 관련된 43기 주석 8, 9, 18, 24, 25, 26, 27, 28, 32, 33, 37, 40을 정정하여 재작성하였습니다.(4) 관련주석상기 관련주석은 2024년 3월 15일 금융감독원 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr)에 공시한 2022사업연도와 2021사업연도의 '기재정정 감사보고서 제출'의 '정정 연결감사보고서'를 참고하시기를 바랍니다.

나. 최근 3사업연도 중 주요 합병, 자산양수도 등

(1) ㈜상지건설 타법인 주식 취득① 계약상대방 : 주식회사 하나은행(마스턴기회추구일반투자형사모부동산투자신탁제2호의 신탁업자로서)② 계약의 목적 및 내용- 부동산 개발사업 관련 수익창출을 위하여 부동산 개발 특수목적법인인 마스턴제103호논현피에프브이㈜(*) 발행 보통주식 874,000주, 제2종 종류주식 56,000주를 6,885,607,175원에 양수* 마스턴제103호논현피에프브이㈜의 상호가 ㈜카일룸도산으로 변경되었으며, PFV 에서 일반 법인으로 전환하였습니다.- 본건 주식취득은 발행회사에 대한 기존 양수인 지위 보유권자로부터 양수인 지위를 양도받는 방식으로 진행하며, 주식취득금액 외 기존 양수인지위권자가 그 기간 동안 PFV를 위해 수행한 대가에 대한 금원 20억원을 별도로 지급하는 조건③ 계약일 : 2022년 05월 02일④ 계약금액 및 대금지급방법- 계약금액 : 6,885,607,175원- 대금지급 : 계약일에 전액 지급⑤ 관련 공시서류- 2022년 05월 02일 타법인 주식 및 출자증권 취득결정⑥ 재무제표에 미치는 영향 : 2022년 05월 02일 종속기업투자주식으로 분류하였습니다.(2) ㈜상지건설 주권 관련 사채권 취득① 거래상대방 : Arena Global SK SPV, LLC② 거래의 목적 및 내용- ㈜상지건설이 관계회사 ㈜에이스바이오메드(이하 "채무자")에 대여한 대여금에 대해 ㈜엔켐 발행 제7회 전환사채의 "콜옵션 권리"(이하 "대상 권리")를 양도담보로 제공 받았으며, 채무자는 양도담보 계약상 정해진 기한까지 피담보채무를 변제하지 못함에 따라 ㈜상지건설은 피담보채무의 변제(채권 회수)를 위하여, 양도담보를 행사하여 대상 권리를 ㈜상지건설이 취득하고 해당 가액을 채무자의 피담보채무 변제에 충당- ㈜엔켐 발행 제7회 전환사채의 옵션 의무자에 대한 "콜옵션 권리" 취득과 함께 콜옵션 행사 기한이 도래함에 따라 당사가 옵션 권리자로서 본건 사채를 취득③ 취득일(콜옵션행사일) : 2022년 11월 01일④ 거래금액 및 대금지급방법- 사채의 권면금액 : 32억원- 취득금액 : 8,500,940,609원- 대금지급 : 콜옵션행사일에 전액 지급⑤ 관련 공시서류- 2022년 11월 01일 주권 관련 사채권의 취득결정- 2022년 12월 22일 (정정) 주권 관련 사채권의 취득결정⑥ 재무제표에 미치는 영향 : 2022년 11월 2일 취득 시 당기손익공정가치금융자산으로 분류하였습니다.※ 2022년 11월 2일 상기 ㈜엔켐 발행 전환사채 전환권행사로 ㈜엔켐 발행 보통주식 119,836주를 취득하였고, 2022년 12월 31일까지 전부 장내처분하였습니다.

(3) ㈜카일룸도산 건설용지 처분① 거래상대방 : 재단법인 국민문화재단② 계약의 목적 및 내용 : 종속회사인 ㈜카일룸도산은 브릿지 대출 관련 만기 연장 조건을 위하여 서울 강남구 논현동 98, 98-1, 98-5 개발사업부지 중 98-5 업무동 부지를 182억원에 처분함③ 처분일 : 2023년 03월 27일④ 거래금액 및 대금지급방법 : 처분금액은 18,200,000,000원이며, 2023년 01월 26일 계약금 1,820,000,000원을 지급, 2023년 02월 24일 중도금 5,000,000,000원을 지급, 2023년 03월 15일부터 2023년 3월 28일까자의 기간 내에 잔금 11,380,000,000원을 지급함⑤ 관련 공시서류 : 해당 사항 없음⑥ 재무제표에 미치는 영향 : 2023년 3월 27일 재고자산에서 감소하였습니다.

(4) ㈜카일룸디앤디 부동산 처분① 거래상대방 : ㈜중앙첨단소재② 계약의 목적 및 내용 : 부동산 처분이익 실현 및
재무구조 개선(차입금 상환, 이자비용 절감)을 위하여 서울시 용산구 한강로3가 98외 1필지 센트럴파트 제몰동 제34충 제3401호 소재 집합건물 1개호실 전부를 24,559백만원에 처분함③ 계약일 : 2023년 11월 24일④ 계약금액 및 대금수수방법(기준) 등- 계약금액 : 24,559,000,000원- 대금지급 : 계약일에 전액 수령⑤ 관련 공시서류 : 2023년 11월 24일 유형자산 처분결정(종속회사의 주요경영사항)⑥ 재무제표에 미치는 영향 : 2023년 11월 24일 투자부동산에서 감소하였습니다.
다. 우발채무 등에 관한 사항우발채무 등에 관한 사항은 본 공시서류의 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석' 중 '우발채무와 약정사항'을 참고하시기를 바랍니다.

라. 기타 재무제표 이용에 유의하여야 할 사항

(1) 연결재무제표에 대한 감사보고서상 강조사항 및 핵심감사사항

사업연도
강조사항 등
핵심감사사항

제46기3분기
-
-

제45기

강조사항해당 사항 없음
기타사항

연결회사의 2022년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표는 대주회계법인이 대한민국의 회계감사기준에 따라 감사하였으며, 이 감사인의 2024년 3월 15일자(재무제표 재작성에 관한 강조사항 중 주석 44 외에는 2023년 3월 23일자)의 감사보고서에서 적정의견을 표명하였습니다.

(주1)

제44기

강조사항감사의견에는 영향을 미치지 않는 사항으로서, 감사보고서 이용자는 연결재무제표에대한 주석 44에 주의를 기울여야 할 필요가 있습니다. 연결재무제표에 대한 주석 44에서 기술하고 있는 바와 같이, 연결실체는 매출액 3,444백만원 과소 인식한 사항 등에 대한 수정사항을 반영하여 2022년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표와 이에 관련된 주석을 재작성하였습니다.

별첨된 2021년 12월 31일 로 종료되는 보고기간의 연결재무제표는 이러한 수정사항을 반영하여 재작성 되었습니다.
기타사항우리는 2022년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표에 대하여 감사를 실시하고 2023년 3월 23일자로 감사보고서를 발행한 바 있습니다. 강조사항에서 설명하고 있는 바와 같이 연결실체는 동 일자 감사보고서에 첨부된 보고기간의 연결재무제표를 재작성 하였습니다. 연결실체의 이사회는 재작성 된 연결재무제표를 2024년 3월 15일자로 승인하였으며, 우리는 감사보고서를 재발행 하게 되었습니다. 따라서, 별첨된 연결재무제표는 연결실체의 주주총회가 2023년 3월 31일자로 승인한 연결재무제표와는 차이가 있습니다. 우리는 재작성 된 연결재무제표에 대한 감사의견을 표명하기 위하여 필요한 추가적인 감사절차를 수행하였습니다. 연결실체의 연결재무제표가 재작성되어, 본 감사보고서를 재발행하게 되었으므로, 2023년 3월 23일자로 우리가 발행한 감사보고서는 더 이상 유효하지 않으며 연결기업의 2022년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표와 관련하여 사용될 수 없습니다.

(주2)

(주1)

핵심감사사항은 우리의 전문가적 판단에 따라 당기 연결재무제표감사에서 가장 유의적인 사항들입니다. 해당 사항들은 연결재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 우리의 의견형성 시 다루어졌으며 우리는 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는 않습니다.

연결재무제표에 대한 주석2.2(중요한 회계정책)에서 기술되어 있는 바와 같이, 연결회사는 건설형 공사계약에 대해 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'에따라 원가기준 투입법을 적용하여 진행률에 따라 수익과 비용을 인식하고 있습니다.계약활동의 진행률은 연결회사의 수행정도를 나타내지 못하는 계약원가를 제외하고 수행한 공사에 대하여 발생한 누적계약원가를 추정 총계약원가로 나눈 비율로 측정하고 있습니다.연결재무제표에 대한 주석3(중요한 회계적 추정과 가정)에서 기술되어 있는 바와 같이, 총 계약수익은 공사변경, 보상금, 장려금 및 위약금 등 미래 사건의 결과와 관련된 다양한 불확실성에 영향을 받고 있으며, 총 계약원가는 재료비, 노무비, 외주비, 공사기간 등의미래 예상치에 근거하여 추정되므로 향후 변동될 수 있는 불확실성이 존재합니다.

우리는 연결회사의 전체 건설계약 중 경영진의 총계약수익 및 총계약원가의 추정에 유의적인 불확실성이 존재하여 연결재무제표에 미치는 영향이 중대하다고 판단되는 일부계약의 투입법에 따른 수익인식을 핵심감사사항으로 판단하였습니다.

이와 관련하여 우리가 수행한 주요 감사절차는 다음과 같습니다.① 총계약원가 추정의 불확실성에 대한 감사절차- 총계약원가의 변경 및 승인에 대한 내부통제를 이해하고 주요 통제는 설계 및 운영의 효과성 검토- 종료현장의 누적원가와 총계약원가 추정치 비교를 통한 추정의 합리성 확인- 보고기간말 이후 총계약원가의 유의적인 변동 여부 검토- 총계약원가의 유의적인 변동이 있는 현장에 대하여 질문 및 변동 원인 검토② 발생원가를 고려한 진행률 산정 및 매출액 계산의 정확성에 대한 감사절차- 각 현장별 발생원가 집계 및 승인에 대한 내부통제를 이해하고 주요 통제는 설계 및 운영의 효과성 검토- 각 현장별 집계된 발생원가와 원장 대사를 통한 완전성 및 정확성 테스트- 공사원가의 발생사실 및 귀속현장의 정확성 확인을 위하여 외부증빙 대사- 현장별 진행률에 따른 매출액 재계산 검증

(주2)

핵심감사사항은 우리의 전문가적 판단에 따라 당기 연결재무제표감사에서 가장 유의적인 사항들입니다. 해당 사항들은 연결재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 우리의 의견형성시 다루어졌으며, 우리는 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는않습니다.

(1) 투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등 적정성 평가1) 핵심감사사항으로 결정된 이유

연결재무제표에 대한 주석 3에서 기술한 바와 같이 연결회사는 건설형 공사계약에 대해 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'에 따라 원가기준 투입법을 적용하여 진행률에 따라 수익과 비용을 인식하고 있습니다. 계약활동의 진행률은 기업의 수행정도를 나타내지 못하는 계약원가를 제외하고 수행한 공사에 대하여 발생한 누적계약원가를 추정 총계약원가로 나눈 비율로 측정하고 있습니다.총계약수익은 공사변경, 보상금, 장려금 및 위약금 등 미래사건의 결과와 관련한 다양한 불확실성에 영향을 받고 있으며, 총계약원가는 미래에 발생할 수 있는 설계변경이나 재료비, 노무비, 외주비 및 공사기간 등의 미래 추정치에 근거하고 있어 향후 변동될 수 있는 불확실성이 존재하고 있습니다. 주석 27은 당기에 진행률로 인식된 공사 계약수익은 49,364백만원으로 총수익의 98%를 차지하고 공사변경 등으로 총계약수익이 5,859백만원, 총계약원가가 9,731백만원 변동되었음을 나타내고 있습니다총계약수익, 총계약원가 및 누적발생원가를 기준으로 한 투입법에 따른 진행기준으로 수익을 인식하는 연결회사의 회계정책 상, 수익 인식에 경영진의 회계추정 및 판단이 수반되며, 그 결과가 연결재무제표에 미치는 영향이 유의적이므로 우리는 투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등을 핵심감사사항으로 판단하였습니다.

2) 감사에서 다루어진 방법우리는 연결회사의 투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등 관련 회계정책을 이해하고 변경사항을 평가하였으며, 내부통제에 대한 테스트와 실증적 감사 절차를 수행하였습니다.

① 투입법에 따른 수익인식 기준 회계정책 적정성에 대한 감사절차ㆍ주요 건설계약과 관련한 수익인식 회계정책에 대한 이해

ㆍ주요 건설계약의 투입법에 따른 수익인식 기준 적용 적정성에 대한 검토② 총계약수익 적정성에 대한 감사절차ㆍ건설계약의 체결 또는 변경과 관련한 내부통제의 이해 및 평가ㆍ주요 건설계약의 계약금액 및 주요 계약조건을 확인하기 위한 도급계약서 검토ㆍ주요 건설계약의 총계약수익에 영향을 미치는 공사변경의 발생에 대한 질문 및 변경된 계약금액에 대한 타당성 검토③ 총계약원가 추정의 불확실성에 대한 감사절차ㆍ총계약원가의 편성, 변경 및 검토와 관련한 내부통제의 이해 및 평가ㆍ주요 건설계약의 현장상황 보고자료가 총계약원가에 적절히 반영되었는지에 대한 검토ㆍ주요 건설계약의 총계약원가와 차기 사업계획과의 비교 검토④ 발생원가를 고려한 진행률 산정 및 매출액 계산의 정확성에 대한 감사절차ㆍ원재료비, 외주비, 노무비, 경비 전표와 관련한 내부통제의 이해 및 평가ㆍ발생원가의 현장 귀속 정확성, 금액 정확성에 대한 외부증빙 등 관련 문서 검토ㆍ진행률 및 진행률에 따른 매출액 계산 정확성에 대한 재계산 검증

⑤ 미청구공사금액 회수가능성에 대한 감사절차ㆍ계약서상 대금청구 권리에 따른 공사대금청구율과 투입원가 진행률의 차이가 유의적인 현장을 파악하여 청구지연의 원인에 대해 질문

ㆍ미청구공사금액의 회수가능성에 대한 경영진의 추정근거 검토

(2) 별도재무제표에 대한 감사보고서상 강조사항 및 핵심감사사항

사업연도
강조사항 등
핵심감사사항

제46기3분기
-
-

제45기

강조사항해당 사항 없음
기타사항

회사의 2022년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 재무제표는 대주회계법인이 감사하였으며, 2023년 3월 23일자 감사보고서에는 한국채택국제회계기준에 따라 중요성의 관점에서 공정하게 표시되어 있다고 표명되어 있습니다.

(주1)

제44기

강조사항해당 사항 없음
기타사항해당 사항 없음

(주2)

(주1)

핵심감사사항은 우리의 전문가적 판단에 따라 당기 재무제표감사에서 가장 유의적인사항들입니다. 해당 사항들은 재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 우리의 의견형성 시 다루어졌으며 우리는 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는 않습니다.

재무제표에 대한 주석2.3(중요한 회계정책)에서 기술되어 있는 바와 같이, 회사는 건설형 공사계약에 대해 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'에따라 원가기준 투입법을 적용하여 진행률에 따라 수익과 비용을 인식하고 있습니다.계약활동의 진행률은 회사의 수행정도를 나타내지 못하는 계약원가를 제외하고 수행한 공사에 대하여 발생한 누적계약원가를 추정 총계약원가로 나눈 비율로 측정하고 있습니다.재무제표에 대한 주석3(중요한 회계적 추정과 가정)에서 기술되어 있는 바와 같이, 총 계약수익은 공사변경, 보상금, 장려금 및 위약금 등 미래 사건의 결과와 관련된 다양한 불확실성에 영향을 받고 있으며, 총 계약원가는 재료비, 노무비, 외주비, 공사기간 등의미래 예상치에 근거하여 추정되므로 향후 변동될 수 있는 불확실성이 존재합니다.

우리는 회사의 전체 건설계약 중 경영진의 총계약수익 및 총계약원가의 추정에 유의적인 불확실성이 존재하여 재무제표에 미치는 영향이 중대하다고 판단되는 일부 계약의 투입법에 따른 수익인식을 핵심감사사항으로 판단하였습니다.

이와 관련하여 우리가 수행한 주요 감사절차는 다음과 같습니다.① 총계약원가 추정의 불확실성에 대한 감사절차- 총계약원가의 변경 및 승인에 대한 내부통제를 이해하고 주요 통제는 설계 및 운영의 효과성을 테스트- 종료현장의 누적원가와 총계약원가 추정치 비교를 통한 추정의 합리성 확인- 보고기간말 이후 총계약원가의 유의적인 변동 여부 검토- 총계약원가의 유의적인 변동이 있는 현장에 대하여 질문 및 변동 원인 검토② 발생원가를 고려한 진행률 산정 및 매출액 계산의 정확성에 대한 감사절차- 각 현장별 발생원가 집계 및 승인에 대한 내부통제를 이해하고 주요 통제는 설계 및 운영의 효과성을 테스트- 각 현장별 집계된 발생원가와 원장 대사를 통한 완전성 및 정확성 테스트- 공사원가의 발생사실 및 귀속현장의 정확성 확인을 위하여 외부증빙 대사- 현장별 진행률에 따른 매출액 재계산 검증

(주2)

핵심감사사항은 우리의 전문가적 판단에 따라 당기 재무제표감사에서 가장 유의적인사항들입니다. 해당 사항들은 재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 우리의 의견형성시 다루어졌으며, 우리는 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는 않습니다.

(1) 투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등 적정성 평가1) 핵심감사사항으로 결정된 이유

재무제표에 대한 주석 3에서 기술한 바와 같이 회사는 건설형 공사계약에 대해 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'에 따라 원가기준 투입법을 적용하여 진행률에 따라 수익과 비용을 인식하고 있습니다. 계약활동의 진행률은 기업의 수행정도를 나타내지 못하는 계약원가를 제외하고 수행한 공사에 대하여 발생한 누적계약원가를 추정 총계약원가로 나눈 비율로 측정하고 있습니다.총계약수익은 공사변경, 보상금, 장려금 및 위약금 등 미래사건의 결과와 관련한 다양한 불확실성에 영향을 받고 있으며, 총계약원가는 미래에 발생할 수 있는 설계변경이나 재료비, 노무비, 외주비 및 공사기간 등의 미래 추정치에 근거하고 있어 향후 변동될 수 있는 불확실성이 존재하고 있습니다. 주석 27은 당기에 진행률로 인식된 공사계약수익은 30,298백만원으로 총수익의 94%를 차지하고 공사변경 등으로 총계약수익이 8,447백만원, 총계약원가가 9,896백만원 변동되었음을 나타내고 있습니다.총계약수익, 총계약원가 및 누적발생원가를 기준으로 한 투입법에 따른 진행기준으로 수익을 인식하는 회사의 회계정책 상, 수익 인식에 경영진의 회계추정 및 판단이 수반되며, 그 결과가 재무제표에 미치는 영향이 유의적이므로 우리는 투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등을 핵심감사사항으로 판단하였습니다.2) 감사에서 다루어진 방법우리는 회사의 투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등 관련 회계정책을 이해하고 변경사항을 평가하였으며, 내부통제에 대한 테스트와 실증적 감사절차를 수행하였습니다.① 투입법에 따른 수익인식 기준 회계정책 적정성에 대한 감사절차ㆍ주요 건설계약과 관련한 수익인식 회계정책에 대한 이해

ㆍ주요 건설계약의 투입법에 따른 수익인식 기준 적용 적정성에 대한 검토

② 총계약수익 적정성에 대한 감사절차ㆍ건설계약의 체결 또는 변경과 관련한 내부통제의 이해 및 평가ㆍ주요 건설계약의 계약금액 및 주요 계약조건을 확인하기 위한 도급계약서 검토ㆍ주요 건설계약의 총계약수익에 영향을 미치는 공사변경의 발생에 대한 질문 및 변 경된 계약금액에 대한 타당성 검토③ 총계약원가 추정의 불확실성에 대한 감사절차ㆍ총계약원가의 편성, 변경 및 검토와 관련한 내부통제의 이해 및 평가ㆍ주요 건설계약의 현장상황 보고자료가 총계약원가에 적절히 반영되었는지에 대한 검토ㆍ주요 건설계약의 총계약원가와 차기 사업계획과의 비교 검토④ 발생원가를 고려한 진행률 산정 및 매출액 계산의 정확성에 대한 감사절차ㆍ원재료비, 외주비, 노무비, 경비 전표와 관련한 내부통제의 이해 및 평가ㆍ발생원가의 현장 귀속 정확성, 금액 정확성에 대한 외부증빙 등 관련 문서 검토ㆍ진행률 및 진행률에 따른 매출액 계산 정확성에 대한 재계산 검증

⑤ 미청구공사금액 회수가능성에 대한 감사절차ㆍ계약서상 대금청구 권리에 따른 공사대금청구율과 투입원가 진행률의 차이가 유의 적인 현장을 파악하여 청구지연의 원인에 대해 질문

ㆍ미청구공사금액의 회수가능성에 대한 경영진의 추정근거 검토

마. 대손충당금 설정현황 (연결재무제표 기준)

(1) 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정내용

(단위 : 백만원)

구 분
계정과목
채권 총액
대손충당금
대손충당금설정률(%)

제46기3분기
매출채권
24,174
2,036
8.42

단기대여금
57,488
13,806
24.02

장기대여금
10,180
7,000
68.76

미수수익
2,033
1,127
55.44

장기미수수익
300
180
60.00

미수금
831
-
-

장기미수금
2,838
2,833
99.82

보증금
285
-
-

장기보증금
908
132
14.54

금융리스채권
43
-
-

합 계
99,080
27,114
27.37

제45기
매출채권
71,709
3,913
5.46

단기대여금
17,709
13,690
77.31

장기대여금
7,000
7,000
100.00

미수수익
1,617
1,128
69.76

장기미수수익
472
472
100.00

미수금
762
-
-

장기미수금
2,838
2,833
99.82

보증금
641
-
-

장기보증금
778
132
16.97

금융리스채권
24
-
-

합 계
103,550
29,168
28.17

제44기
매출채권
5,667
771
13.61

단기대여금
13,689
13,689
100.00

장기대여금
7,889
4,373
55.44

미수수익
1,139
1,117
98.07

장기미수수익
798
798
100.00

미수금
2,981
-
-

장기미수금
6,417
2,836
44.20

금융리스채권
31
-
-

보증금
1,218
-
-

합 계
39,831
23,586
59.22

(2) 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황

(단위 : 백만원)

구 분
제46기 3분기
제45기
제44기

1. 기초 대손충당금 잔액합계
29,168
23,586
11,364

2. 순대손처리액(①－②±③)
6,270
6,800
12,222

① 대손처리액(상각채권액)
6,270
6,800
12,222

② 상각채권회수액
-
-
-

③ 기타증감액
-
-
-

3. 대손충당금 제각
(8,031)
-
-

4. 대손상각비 계상(환입)액
(293)
(1,219)
-

5. 기말 대손충당금 잔액합계
27,114
29,168
23,586

(3) 매출채권관련 대손충당금 설정방침(가) 개별채권별로 손상징후의 파악

① 연결실체가 보유한 채권총액이 타당한 사유 없이 24개월 이상 연체(발생일로부터 2년)된 경우

② 연결실체가 보유한 채권과 관련하여 소송(판결에 따른 손상 징후)이나 경매가 진행 중인 경우

③ 최근 결산일 현재 완전 자본잠식 등의 사유로 인해 재산 능력이 현저히 떨어진다고 판단되는 거래처에 대한 채권

④ 공사발주처의 부도, 폐업, 해산등의 사유가 발생하여 회수가 불가능하다고 판단되는 채권

⑤ 상기 ① ~ ④ 의 손상징후가 파악되는 경우, 예상현금흐름을 추정하여 대손충당금 설정.

⑥ 연결실체가 거래처 채권에 대한 채권보전을 위하여 거래처가 소유한 부동산, 동산, 수익증권등에 저당권, 우선수익권 등을 설정한 경우는 설정된 담보의 초과분에 대한 채권은 손상여부 파악후 대손설정.

⑦ 개별분석에 의한 대손충당금은 부도채권등에 전액 설정(예상현금흐름에 의한 회수 가능액은 제외)

(나) 집합평가

① 집합평가 대상채권의 범위는 매출채권은 3개월을 초과하는 채권에 대하여는 집합평가 대상 채권의 범위로 설정.

② IFRS 1109에 따라 연결실체는 실무적 간편법을 적용하고 있습니다.

③ 대손충당금 설정 전이율이 100%를 초과할 경우 한도를 100% 이내로 설정합니다

(다) 매출채권 관련① 매출채권 관련은 판매비와 관리비의 대손상각비로 환입할 경우 채권은 판매비와 관리비의 대손상각비에서 차감하고, 비경상적 기타채권 및 금융채권 등은 기타비용 및 금융비용으로 처리하며, 환입할 경우 기타수익 및 금융수익으로 처리합니다.

② 단, 연결실체가 거래처 채권에 대한 채권보전을 위하여 거래처가 소유한 부동산, 동산, 수익권 등에 대한 저당권, 우선수익권 등을 설정한 경우는 집합평가에서 제외하고 담보설정범위 초과하는 채권에 대하여는 개별평가 대상으로 설정합니다.

(4) 당분기말 현재 경과기간별 매출채권잔액 현황

(단위 : 백만원)

구 분
6월 이하
6월 초과1년 이하
1년 초과2년 이하
2년 초과
기타
손상채권
계

금액
일반
21,302
-
833
3
-
2,036
24,174

특수관계자
-
-
-
-
-
-
-

계
21,302
-
833
3
-
2,036
24,174

구성비율(%)
88.12
-
3.45
0.01
-
8.42
100

바. 재고자산 현황 등 (연결재무제표 기준)

(1) 최근 3사업연도 재고자산의 사업부문별 보유현황

(단위 : 백만원)

사업부문
회사명
계정과목
제46기3분기
제45기
제44기
비고

분양공사도급공사(건설업)
㈜상지건설㈜카일룸디앤디㈜카일룸도산
완성공사
8,818
7,707
-
-

건설용지
56,584
56,584
102,962
-

미완성공사
666
343
1,618
-

소 계
66,068
64,634
104,849
-

기타
㈜상지건설
상품
-
-
-
-

소 계
-
-
-
-

합 계
완성공사
8,818
7,707
-
-

건설용지
56,584
56,584
102,962
-

미완성공사
666
343
1,618
-

상품
-
-
-
-

합 계
66,068
64,634
104,849
-

총자산대비 재고자산 구성비율(%)[재고자산÷기말자산총계×100]
31.50%
28.16%
46.97%
-

재고자산회전율(회수)[연환산 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}]
0.08회
1.41회
0.52회
-

(2) 재고자산의 실사내용 등① 재고실사 및 현장실사일 : 2023.10.19② 실사시참여기관 : 한영회계법인③ 장기체화재고 등 현황 : 해당 사항 없음

사. 수주계약 현황

(1) 연결재무제표

당분기말 현재 진행기준을 적용하는 주요계약(계약금액이 직전 사업연도 말 매출액의 5% 이상에 해당하는 계약) 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

프로젝트명(*1)
계약일
계약상완성기한(*2)
진행률(%)
계약자산
계약부채
매출채권

총액
대손충당금

논현동 카일룸M 신축공사(*3)
2021-03-12
2023-12-31
100.00
-
-
1,985,348
(1,152,615)

역삼동 653-3 주거복합 신축공사
2021-12-01
2024-07-05
100.00
716,906
-
15,603,296
(63,543)

해운대 중동 카일룸 신축공사
2022-04-01
2024-04-16
100.00
-
-
4,973,419
(99,072)

강남구 논현동 98번지외 신축공사
2022-05-24
2025-06-30
2.82
-
-
-
-

22-육-00부대 전기공사
2022-09-16
2024-12-31
75.46
25,799
-
-
-

용산 한남동 라스코맨션 신축공사
2023-12-28
2025-09-10
10.39
345,341
-
309,100
(1,259)

리카르디 아스턴 청담 신축공사
2023-12-18
2027-06-01
0.00
-
-
-
-

합 계
1,088,046
-
22,871,163
(1,316,489)

(*1) 주요 프로젝트는 해당 프로젝트별 추정총계약수익금액이 직전회계연도 총매출액의 5% 이상인 프로젝트이며 비공개계약은 존재하지 않습니다.(*2) 프로젝트별 계약상 공사기한 또는 예정 공사기한입니다.(*3) 논현동 카일룸M 사업의 '계약일(공사착공일)'은 분양공사의 수익인식 개시일인 공사착공일입니다.

(2) 별도재무제표

당분기말 현재 진행기준을 적용하는 주요계약(계약금액이 직전 사업연도 말 매출액의 5% 이상에 해당하는 계약) 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

프로젝트명(*1)
계약일
계약상완성기한(*2)
진행률(%)
계약자산
계약부채
공사미수금

총액
대손충당금

논현동 카일룸M 신축공사
2021-03-12
2023-12-31
100.00
-
-
-
-

역삼동 653-3 주거복합 신축공사
2021-11-01
2023-06-30
99.38
-
156,204
15,603,296
63,543

해운대 중동 카일룸 신축공사
2021-12-01
2024-07-05
100.00
-
-
4,973,419
99,072

강남구 논현동 98,98-1번지 신축공사(주거동)
2022-04-01
2024-05-18
2.82
730,604
-
-
-

22-육-00부대 전기공사
2022-05-24
2025-06-30
75.46
25,799
-
-
-

용산 한남동 라스코 더 맨션 연립주택 신축공사
2023-12-28
2025-09-10
10.32
345,341
-
309,100
1,259

리카르디 아스턴 청담 신축공사
2023-12-18
2027-06-01
0.00
-
-
-
-

합 계
1,101,744
156,204
20,885,815
163,874

(*1) 주요 프로젝트는 해당 프로젝트별 추정총계약수익금액이 직전회계연도 총매출액의 5% 이상인 프로젝트이며 비공개계약은 존재하지 않습니다.(*2) 프로젝트별 계약상 공사기한 또는 예정 공사기한입니다.

아. 공정가치평가 내역
(1) 공정가치로 후속측정되는 금융상품의 공정가치를 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 천원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

당기손익-공정가치금융자산
4,777,754
-
3,257,642
8,035,396

파생상품부채
-
25,422
-
25,422

(전기말)

(단위: 천원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

당기손익-공정가치금융자산
1,764,000
-
3,202,737
4,966,737

파생상품부채
-
33,288
-
33,288

당분기 및 전기 중 수준 1,2,3간의 중요한 이동내역은 없습니다.(2) 보고기간종료일 현재 수준2와 수준3의 공정가치 측정을 위해 사용된 평가기법은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당기말
전기말
수준
가치평가기법
투입변수

당기손익-공정가치
지분증권
391,275
391,275
3
DCF모형, 순자산가치평가법, 유사기업비교법 등
무위험이자율, 신용등급할인율,주가변동성, 금리변동성 등

조합출자금
2,866,367
2,811,462
3

파생상품부채
채무증권
25,422
33,288
2
BDT모형

(3)
당분기 및 전기중 거래일 손익 인식평가조정 금액의 변동내역은 없습니다.

(4) 당분기 및 전분기 중 금융상품 범주별 수익 및 비용의 주요내역은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위:천원)

구 분
상각후원가 측정금융자산/부채
당기손익-공정가치측정 금융자산/부채
합 계

이자수익
975,973
-
975,973

배당금수익
-
13,450
13,450

대손상각비
(6,694,750)
-
(6,694,750)

기타의대손충당금환입
292,000
-
292,000

당기손익-공정가치금융자산평가이익
-
972,504
972,504

당기손익-공정가치금융자산평가손실
-
(531,600)
(531,600)

파생상품평가이익
-
7,866
7,866

이자비용
(3,807,482)
-
(3,807,482)

합 계
(9,234,259)
462,220
(8,772,039)

(전분기)

(단위:천원)

구 분
상각후원가 측정금융자산/부채
당기손익-공정가치측정 금융자산/부채
합 계

이자수익
1,203,060
-
1,203,060

배당금수익
-
16,140
16,140

대손상각비환입
1,528,249
-
1,528,249

기타의 대손상각비
1,204,982
-
1,204,982

당기손익-공정가치금융자산평가이익
-
34,411
34,411

당기손익-공정가치금융자산처분이익
-
2,000,000
2,000,000

파생상품평가이익
-
1,141,882
1,141,882

이자비용
(7,565,175)
-
(7,565,175)

합 계
(3,628,884)
3,192,433
(436,451)

IV. 회계감사인의 감사의견 등

1. 외부감사에 관한 사항

가. 회계감사인의 명칭 및 감사의견(검토의견 포함, 연결재무제표 기준)

사업연도
감사인
감사의견
강조사항 등
핵심감사사항

제46기(당분기)
한영회계법인
-
-
-

제45기(전기)
한영회계법인
적정

기타사항

연결회사의 2022년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표는 대주회계법인이 대한민국의 회계감사기준에 따라 감사하였으며, 이 감사인의 2024년 3월 15일자(재무제표 재작성에 관한 강조사항 중 주석 44 외에는 2023년 3월 23일자)의 감사보고서에서 적정의견을 표명하였습니다.

(주1)

제44기(전전기)
대주회계법인
적정

강조사항감사의견에는 영향을 미치지 않는 사항으로서, 감사보고서 이용자는 연결재무제표에대한 주석 44에 주의를 기울여야 할 필요가 있습니다. 연결재무제표에 대한 주석 44에서 기술하고 있는 바와 같이, 연결실체는 매출액 3,444백만원 과소 인식한 사항 등에 대한 수정사항을 반영하여 2022년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표와 이에 관련된 주석을 재작성하였습니다.

별첨된 2021년 12월 31일 로 종료되는 보고기간의 연결재무제표는 이러한 수정사항을 반영하여 재작성 되었습니다.기타사항우리는 2022년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표에 대하여 감사를 실시하고 2023년 3월 23일자로 감사보고서를 발행한 바 있습니다. 강조사항에서 설명하고 있는 바와 같이 연결실체는 동 일자 감사보고서에 첨부된 보고기간의 연결재무제표를 재작성 하였습니다. 연결실체의 이사회는 재작성 된 연결재무제표를 2024년 3월 15일자로 승인하였으며, 우리는 감사보고서를 재발행 하게 되었습니다. 따라서, 별첨된 연결재무제표는 연결실체의 주주총회가 2023년 3월 31일자로 승인한 연결재무제표와는 차이가 있습니다. 우리는 재작성 된 연결재무제표에 대한 감사의견을 표명하기 위하여 필요한 추가적인 감사절차를 수행하였습니다. 연결실체의 연결재무제표가 재작성되어, 본 감사보고서를 재발행하게 되었으므로, 2023년 3월 23일자로 우리가 발행한 감사보고서는 더 이상 유효하지 않으며 연결기업의 2022년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표와 관련하여 사용될 수 없습니다.

(주2)

(주1)

핵심감사사항은 우리의 전문가적 판단에 따라 당기 연결재무제표감사에서 가장 유의적인 사항들입니다. 해당 사항들은 연결재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 우리의 의견형성 시 다루어졌으며 우리는 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는 않습니다.

연결재무제표에 대한 주석2.2(중요한 회계정책)에서 기술되어 있는 바와 같이, 연결회사는 건설형 공사계약에 대해 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'에따라 원가기준 투입법을 적용하여 진행률에 따라 수익과 비용을 인식하고 있습니다.계약활동의 진행률은 연결회사의 수행정도를 나타내지 못하는 계약원가를 제외하고 수행한 공사에 대하여 발생한 누적계약원가를 추정 총계약원가로 나눈 비율로 측정하고 있습니다.연결재무제표에 대한 주석3(중요한 회계적 추정과 가정)에서 기술되어 있는 바와 같이, 총 계약수익은 공사변경, 보상금, 장려금 및 위약금 등 미래 사건의 결과와 관련된 다양한 불확실성에 영향을 받고 있으며, 총 계약원가는 재료비, 노무비, 외주비, 공사기간 등의미래 예상치에 근거하여 추정되므로 향후 변동될 수 있는 불확실성이 존재합니다.

우리는 연결회사의 전체 건설계약 중 경영진의 총계약수익 및 총계약원가의 추정에 유의적인 불확실성이 존재하여 연결재무제표에 미치는 영향이 중대하다고 판단되는 일부계약의 투입법에 따른 수익인식을 핵심감사사항으로 판단하였습니다.

이와 관련하여 우리가 수행한 주요 감사절차는 다음과 같습니다.① 총계약원가 추정의 불확실성에 대한 감사절차- 총계약원가의 변경 및 승인에 대한 내부통제를 이해하고 주요 통제는 설계 및 운영의 효과성 검토- 종료현장의 누적원가와 총계약원가 추정치 비교를 통한 추정의 합리성 확인- 보고기간말 이후 총계약원가의 유의적인 변동 여부 검토- 총계약원가의 유의적인 변동이 있는 현장에 대하여 질문 및 변동 원인 검토② 발생원가를 고려한 진행률 산정 및 매출액 계산의 정확성에 대한 감사절차- 각 현장별 발생원가 집계 및 승인에 대한 내부통제를 이해하고 주요 통제는 설계 및 운영의 효과성 검토- 각 현장별 집계된 발생원가와 원장 대사를 통한 완전성 및 정확성 테스트- 공사원가의 발생사실 및 귀속현장의 정확성 확인을 위하여 외부증빙 대사- 현장별 진행률에 따른 매출액 재계산 검증

(주2)

핵심감사사항은 우리의 전문가적 판단에 따라 당기 연결재무제표감사에서 가장 유의적인 사항들입니다. 해당 사항들은 연결재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 우리의 의견형성시 다루어졌으며, 우리는 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는않습니다.

(1) 투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등 적정성 평가1) 핵심감사사항으로 결정된 이유

연결재무제표에 대한 주석 3에서 기술한 바와 같이 연결회사는 건설형 공사계약에 대해 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'에 따라 원가기준 투입법을 적용하여 진행률에 따라 수익과 비용을 인식하고 있습니다. 계약활동의 진행률은 기업의 수행정도를 나타내지 못하는 계약원가를 제외하고 수행한 공사에 대하여 발생한 누적계약원가를 추정 총계약원가로 나눈 비율로 측정하고 있습니다.총계약수익은 공사변경, 보상금, 장려금 및 위약금 등 미래사건의 결과와 관련한 다양한 불확실성에 영향을 받고 있으며, 총계약원가는 미래에 발생할 수 있는 설계변경이나 재료비, 노무비, 외주비 및 공사기간 등의 미래 추정치에 근거하고 있어 향후 변동될 수 있는 불확실성이 존재하고 있습니다. 주석 27은 당기에 진행률로 인식된 공사 계약수익은 49,364백만원으로 총수익의 98%를 차지하고 공사변경 등으로 총계약수익이 5,859백만원, 총계약원가가 9,731백만원 변동되었음을 나타내고 있습니다총계약수익, 총계약원가 및 누적발생원가를 기준으로 한 투입법에 따른 진행기준으로 수익을 인식하는 연결회사의 회계정책 상, 수익 인식에 경영진의 회계추정 및 판단이 수반되며, 그 결과가 연결재무제표에 미치는 영향이 유의적이므로 우리는 투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등을 핵심감사사항으로 판단하였습니다.

2) 감사에서 다루어진 방법우리는 연결회사의 투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등 관련 회계정책을 이해하고 변경사항을 평가하였으며, 내부통제에 대한 테스트와 실증적 감사 절차를 수행하였습니다.

① 투입법에 따른 수익인식 기준 회계정책 적정성에 대한 감사절차ㆍ주요 건설계약과 관련한 수익인식 회계정책에 대한 이해

ㆍ주요 건설계약의 투입법에 따른 수익인식 기준 적용 적정성에 대한 검토② 총계약수익 적정성에 대한 감사절차ㆍ건설계약의 체결 또는 변경과 관련한 내부통제의 이해 및 평가ㆍ주요 건설계약의 계약금액 및 주요 계약조건을 확인하기 위한 도급계약서 검토ㆍ주요 건설계약의 총계약수익에 영향을 미치는 공사변경의 발생에 대한 질문 및 변경된 계약금액에 대한 타당성 검토③ 총계약원가 추정의 불확실성에 대한 감사절차ㆍ총계약원가의 편성, 변경 및 검토와 관련한 내부통제의 이해 및 평가ㆍ주요 건설계약의 현장상황 보고자료가 총계약원가에 적절히 반영되었는지에 대한 검토ㆍ주요 건설계약의 총계약원가와 차기 사업계획과의 비교 검토④ 발생원가를 고려한 진행률 산정 및 매출액 계산의 정확성에 대한 감사절차ㆍ원재료비, 외주비, 노무비, 경비 전표와 관련한 내부통제의 이해 및 평가ㆍ발생원가의 현장 귀속 정확성, 금액 정확성에 대한 외부증빙 등 관련 문서 검토ㆍ진행률 및 진행률에 따른 매출액 계산 정확성에 대한 재계산 검증

⑤ 미청구공사금액 회수가능성에 대한 감사절차ㆍ계약서상 대금청구 권리에 따른 공사대금청구율과 투입원가 진행률의 차이가 유의적인 현장을 파악하여 청구지연의 원인에 대해 질문

ㆍ미청구공사금액의 회수가능성에 대한 경영진의 추정근거 검토

나. 회계감사인의 명칭 및 감사의견(검토의견 포함, 별도재무제표 기준)

사업연도
감사인
감사의견
강조사항 등
핵심감사사항

제46기(당분기)
한영회계법인
-
-
-

제45기(전기)
한영회계법인
적정

기타사항

회사의 2022년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 재무제표는 대주회계법인이 감사하였으며, 2023년 3월 23일자 감사보고서에는 한국채택국제회계기준에 따라 중요성의 관점에서 공정하게 표시되어 있다고 표명되어 있습니다.

(주1)

제44기(전전기)
대주회계법인
적정
해당 사항 없음
(주2)

(주1)

핵심감사사항은 우리의 전문가적 판단에 따라 당기 재무제표감사에서 가장 유의적인사항들입니다. 해당 사항들은 재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 우리의 의견형성 시 다루어졌으며 우리는 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는 않습니다.

재무제표에 대한 주석2.3(중요한 회계정책)에서 기술되어 있는 바와 같이, 회사는 건설형 공사계약에 대해 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'에따라 원가기준 투입법을 적용하여 진행률에 따라 수익과 비용을 인식하고 있습니다.계약활동의 진행률은 회사의 수행정도를 나타내지 못하는 계약원가를 제외하고 수행한 공사에 대하여 발생한 누적계약원가를 추정 총계약원가로 나눈 비율로 측정하고 있습니다.재무제표에 대한 주석3(중요한 회계적 추정과 가정)에서 기술되어 있는 바와 같이, 총 계약수익은 공사변경, 보상금, 장려금 및 위약금 등 미래 사건의 결과와 관련된 다양한 불확실성에 영향을 받고 있으며, 총 계약원가는 재료비, 노무비, 외주비, 공사기간 등의미래 예상치에 근거하여 추정되므로 향후 변동될 수 있는 불확실성이 존재합니다.

우리는 회사의 전체 건설계약 중 경영진의 총계약수익 및 총계약원가의 추정에 유의적인 불확실성이 존재하여 재무제표에 미치는 영향이 중대하다고 판단되는 일부 계약의 투입법에 따른 수익인식을 핵심감사사항으로 판단하였습니다.

이와 관련하여 우리가 수행한 주요 감사절차는 다음과 같습니다.① 총계약원가 추정의 불확실성에 대한 감사절차- 총계약원가의 변경 및 승인에 대한 내부통제를 이해하고 주요 통제는 설계 및 운영의 효과성을 테스트- 종료현장의 누적원가와 총계약원가 추정치 비교를 통한 추정의 합리성 확인- 보고기간말 이후 총계약원가의 유의적인 변동 여부 검토- 총계약원가의 유의적인 변동이 있는 현장에 대하여 질문 및 변동 원인 검토② 발생원가를 고려한 진행률 산정 및 매출액 계산의 정확성에 대한 감사절차- 각 현장별 발생원가 집계 및 승인에 대한 내부통제를 이해하고 주요 통제는 설계 및 운영의 효과성을 테스트- 각 현장별 집계된 발생원가와 원장 대사를 통한 완전성 및 정확성 테스트- 공사원가의 발생사실 및 귀속현장의 정확성 확인을 위하여 외부증빙 대사- 현장별 진행률에 따른 매출액 재계산 검증

(주2)

핵심감사사항은 우리의 전문가적 판단에 따라 당기 재무제표감사에서 가장 유의적인사항들입니다. 해당 사항들은 재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 우리의 의견형성시 다루어졌으며, 우리는 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는 않습니 다.

(1) 투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등 적정성 평가1) 핵심감사사항으로 결정된 이유

재무제표에 대한 주석 3에서 기술한 바와 같이 회사는 건설형 공사계약에 대해 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'에 따라 원가기준 투입법을 적용하여 진행률에 따라 수익과 비용을 인식하고 있습니다. 계약활동의 진행률은 기업의 수행정도를 나타내지 못하는 계약원가를 제외하고 수행한 공사에 대하여 발생한 누적계약원가를 추정 총계약원가로 나눈 비율로 측정하고 있습니다.총계약수익은 공사변경, 보상금, 장려금 및 위약금 등 미래사건의 결과와 관련한 다양한 불확실성에 영향을 받고 있으며, 총계약원가는 미래에 발생할 수 있는 설계변경이나 재료비, 노무비, 외주비 및 공사기간 등의 미래 추정치에 근거하고 있어 향후 변동될 수 있는 불확실성이 존재하고 있습니다. 주석 27은 당기에 진행률로 인식된 공사계약수익은 30,298백만원으로 총수익의 94%를 차지하고 공사변경 등으로 총계약수익이 8,447백만원, 총계약원가가 9,896백만원 변동되었음을 나타내고 있습니다.총계약수익, 총계약원가 및 누적발생원가를 기준으로 한 투입법에 따른 진행기준으로 수익을 인식하는 회사의 회계정책 상, 수익 인식에 경영진의 회계추정 및 판단이 수반되며, 그 결과가 재무제표에 미치는 영향이 유의적이므로 우리는 투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등을 핵심감사사항으로 판단하였습니다.2) 감사에서 다루어진 방법우리는 회사의 투입법에 따른 진행률 및 수익인식 등 관련 회계정책을 이해하고 변경사항을 평가하였으며, 내부통제에 대한 테스트와 실증적 감사절차를 수행하였습니다.① 투입법에 따른 수익인식 기준 회계정책 적정성에 대한 감사절차ㆍ주요 건설계약과 관련한 수익인식 회계정책에 대한 이해

ㆍ주요 건설계약의 투입법에 따른 수익인식 기준 적용 적정성에 대한 검토

② 총계약수익 적정성에 대한 감사절차ㆍ건설계약의 체결 또는 변경과 관련한 내부통제의 이해 및 평가ㆍ주요 건설계약의 계약금액 및 주요 계약조건을 확인하기 위한 도급계약서 검토ㆍ주요 건설계약의 총계약수익에 영향을 미치는 공사변경의 발생에 대한 질문 및 변 경된 계약금액에 대한 타당성 검토③ 총계약원가 추정의 불확실성에 대한 감사절차ㆍ총계약원가의 편성, 변경 및 검토와 관련한 내부통제의 이해 및 평가ㆍ주요 건설계약의 현장상황 보고자료가 총계약원가에 적절히 반영되었는지에 대한 검토ㆍ주요 건설계약의 총계약원가와 차기 사업계획과의 비교 검토④ 발생원가를 고려한 진행률 산정 및 매출액 계산의 정확성에 대한 감사절차ㆍ원재료비, 외주비, 노무비, 경비 전표와 관련한 내부통제의 이해 및 평가ㆍ발생원가의 현장 귀속 정확성, 금액 정확성에 대한 외부증빙 등 관련 문서 검토ㆍ진행률 및 진행률에 따른 매출액 계산 정확성에 대한 재계산 검증

⑤ 미청구공사금액 회수가능성에 대한 감사절차ㆍ계약서상 대금청구 권리에 따른 공사대금청구율과 투입원가 진행률의 차이가 유의 적인 현장을 파악하여 청구지연의 원인에 대해 질문

ㆍ미청구공사금액의 회수가능성에 대한 경영진의 추정근거 검토

다. 감사용역 체결현황

사업연도
감사인
내 용
감사계약내역
실제수행내역

보수
시간
보수
시간

제46기(당분기)
한영회계법인

- 내부회계관리제도 설계평가 (2024.07.01 ~ 2024.07.05)- 별도 반기검토(2024.07.29 ~ 2024.08.02)- 연결 반기검토(2024.08.05 ~ 2024.08.09)
- 내부회계관리제도 운영평가 (2024.09.09 ~ 2024.09.13)

315백만원
2.310시간
189백만원
1,317시간

제45기(전기)
한영회계법인
- 반기검토(2023.07.31 ~ 2023.08.01)- 내부회계관리제도 설계평가 (2023.05.15 ~ 2023.05.19)- 내부회계관리제도 운영평가 (2023.05.22 ~ 2023.05.26) (2023.09.04 ~ 2023.09.12) (2023.11.27 ~ 2023.12.05)- 재고자산 실사(2023.10.19)- 금융자산 실사(2024.01.03)- 별도 기말감사(2024.01.29 ~ 2024.02.02)- 연결 기말감사(2024.02.05 ~ 2024.02.08)
300백만원
2,310시간
300백만원
2,895시간

제44기(전전기)
대주회계법인
- 반기검토(2022.08.01 ~ 2022.08.05)- 중간감사(2022.11.28 ~ 2022.12.02)- 재고자산 및 금융자산 실사 (2023.01.05)- 기말감사(2023.01.30 ~ 2023.02.03)
170백만원
1,600시간
170백만원
1,554시간

라. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황

사업연도
계약체결일
용역내용
용역수행기간
용역보수
비고

제46기(당분기)
-
-
-
-
-

제45기(전기)
-
-
-
-
-

제44기(전전기)
-
-
-
-
-

마. 회계감사인의 변경

사업연도
감사인
회계감사인 변경사유

제46기(당기)
한영회계법인
-

제45기(전기)
한영회계법인
증권선물위원회의 지정선임

제44기(전전기)
대주회계법인
-

바. 재무제표 중 이해관계자의 판단에 상당한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대해 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과

구분
일자
참석자
방식
주요 논의 내용

1
2024년 03월 17일
회사: 감사,감사인: 업무수행이사 외 3명
서면보고
- 2023 회계연도 재무제표감사 및 내부회계 감사 수행결과- 핵심감사사항 및 주요감사항목에 대한 감사결과- 회계감사기준에서 요구하는 기타 커뮤니케이션사항 등

사. 종속회사의 감사의견 등공시대상기간 중 외부감사대상인 모든 종속회사가 회계감사인으로부터 적정의견을 받았습니다.
아. 종속회사의 회계감사인 변경

【㈜카일룸디앤디】

사업연도
감사인
회계감사인 변경사유

제13기(당기)
한영회계법인
자유선임

제12기(전기)
삼화회계법인
-

제11기(전전기)
삼화회계법인
자유선임

【㈜상지그린에너지】

사업연도
감사인
회계감사인 변경사유

제5기(당기)
한영회계법인
자유선임

제4기(전기)
-
-

제3기(전전기)
-
-

【㈜카일룸도산】

사업연도
감사인
회계감사인 변경사유

제5기(당기)
한영회계법인
자유선임

제4기(전기)
대주회계법인
자유선임

제3기(전전기)
삼일회계법인
-

2. 내부통제에 관한 사항

【회계감사인의 내부회계관리제도 감사(검토)의견】

사업연도
감사인
감사(검토)의견
지적사항

제46기(당분기)
한영회계법인
-
-

제45기(전기)
한영회계법인
[별도 내부회계관리제도]우리의 의견으로는 회사의 내부회계관리제도는 2023년 12월31일 현재「내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계」에 따라 중요성의 관점에서 효과적으로 설계 및 운영되고 있습니다.우리는 또한 대한민국의 회계감사기준에 따라, 회사의 2023년 12월 31일 현재의 재무상태표, 동일로 종료되는 보고기간의 포괄손익계산서, 자본변동표, 현금흐름표 및 중요한 회계정책 정보를 포함한 재무제표의 주석을 감사하였으며, 2024년 3월 21일자 감사보고서에서 적정의견을 표명하였습니다.[연결 내부회계관리제도]- 해당 없음
해당 사항 없음

제44기(전전기)
대주회계법인
경영자의 내부회계관리제도 운영실태보고서에 대한 우리의검토결과, 상기 경영자의운영실태보고 내용이 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준 제5장'중소기업에 대한 적용'의 규정에 따라 작성되지 않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였습니다.
해당 사항 없음

2. 내부통제에 관한 사항

【회계감사인의 내부회계관리제도 감사(검토)의견】

사업연도
감사인
감사(검토)의견
지적사항

제46기(당분기)
한영회계법인
-
-

제45기(전기)
한영회계법인
[별도 내부회계관리제도]우리의 의견으로는 회사의 내부회계관리제도는 2023년 12월31일 현재「내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계」에 따라 중요성의 관점에서 효과적으로 설계 및 운영되고 있습니다.우리는 또한 대한민국의 회계감사기준에 따라, 회사의 2023년 12월 31일 현재의 재무상태표, 동일로 종료되는 보고기간의 포괄손익계산서, 자본변동표, 현금흐름표 및 중요한 회계정책 정보를 포함한 재무제표의 주석을 감사하였으며, 2024년 3월 21일자 감사보고서에서 적정의견을 표명하였습니다.[연결 내부회계관리제도]- 해당 없음
해당 사항 없음

제44기(전전기)
대주회계법인
경영자의 내부회계관리제도 운영실태보고서에 대한 우리의검토결과, 상기 경영자의운영실태보고 내용이 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준 제5장'중소기업에 대한 적용'의 규정에 따라 작성되지 않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였습니다.
해당 사항 없음

V. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

가. 이사회 구성 개요

공시서류 작성기준일 현재 당사의 이사회는 사내이사 6명, 사외이사 3명으로 구성되어 있으며, 당사 정관에 따라 대표이사가 이사회 의장을 겸직하고 있습니다. 당사의 이사회 내 위원회는 설치되어 있지 않습니다.각 이사의 주요 이력 및 인적사항은 동 공시서류의 「VIII. 임원 및 직원 등에 관한 사항의 '1. 임원 및 직원의 현황' 중 '가. 임원 현황'」을 참고하시기를 바랍니다.

나. 이사회의 권한 내용

당사 정관은 상장회사 표준정관을 따르고 있으므로 당사의 이사회는 상법상의 기능에 준하는 권한을 지니고 있습니다. 상세내용은 아래와 같습니다.

1. 주주총회의 소집 및 그 부의안건의 결정에 관한 사항2. 신주발행, 주금납입 및 준비금, 잉여금, 적립금의 자본전입에 관한사항3. 경영기본방침의 수립 및 주요사항의 변경에 관한 사항4. 중요사업계획 수립 및 결산에 관한 사항5. 사무소, 지사, 현지법인의 설치, 이전 및 폐지에 관한 사항6. 중요 재산의 취득과 처분에 관한 사항7. 외부차입, 담보제공 및 지급보증에 관한 사항8. 중요 불량채권의 상각에 관한 사항9. 기타 대표이사가 특히 결의할 필요가 있다고 인정하는 사항

다. 사외이사 및 그 변동현황

(단위 : 명)

이사의 수
사외이사 수
사외이사 변동현황

선임
해임
중도퇴임

9
3
-
-
-

※ 공시서류 작성기준일 현재 재임 중인 사외이사는 3명으로 사업연도 개시일부터 공시서류 제출일까지 기간에 2024년 3월 31일 임무영 사외이사가 임기만료로 퇴임하였습니다.

라. 중요 의결사항 등

개최일자
안건의 주요내용
의결현황
이사의 성명

김영신

사내이사(출석률:100.00%)

송선용사내이사(출석률:100.00%)
김영익사내이사(출석률:87.50%)
김동호사내이사(출석률:75.00%)
고지영사내이사(출석률:70.00%)
김연수사내이사(출석률:92.50%)
최성조사외이사(출석률:87.50%)
임무영사외이사(출석률:0.00%)
천승환사외이사(출석률:100.00%)
조영희사외이사(출석률:70.00%)

찬반여부

2024-01-10
타법인 주식 및 출자증권 취득결정, 금전대여 결정 <(정정 02차) ㈜씨아이테크 보통주식 장내매수(25억 원), ㈜에이스바이오매드 금전대여 연장>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-01-18
업무 담당 이사 직위 변경 부여 <사내이사 송선용>
가결
찬성
찬성
불참
불참
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-01-24
유상증자 결정 <(정정 03차) 제3자배정 유상증자 금 120억 원>
가결
찬성
찬성
불참
찬성
불참
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-01-24
금전대여 결정 <주요 종속회사 ㈜카일룸도산 일반대여 금 20.02억 원 만기 연장>
가결
찬성
찬성
불참
찬성
불참
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-01-29
미등기임원 직위 변경의 건 <경영고문 부회장 → 고문>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-01-31
대여금 채권 회수를 위한 주식양수도계약, 부속합의체결 등 승인<‘울산 미포 폐기물 매립시설 증설 사업’ 관련 대여금 회수를 위한 약정 체결 등의 승인>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
불참

2024-02-16
단기차입금 증가결정 외 <주주 차입금(2대 주주 ㈜협진) 일반차입 금 16.5억 원(신규) 외>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-02-21
자회사의 주요경영사항 외 <논현 98 외 브릿지 대출연장 관련 자회사 주총 의안 승인, 우리 회사의 담보제공, 채무보증 등>
가결
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
불참
찬성
불참
찬성
찬성

2024-02-28
종속회사의 주요경영사항 <자회사(주요 종속회사) ㈜카일룸디앤디의 우리 회사 차입금 110억 원에 대한 채무보증 제공>
가결
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-03-04
회사의 안전 및 보건에 관한 계획 수립 <제46기 2024 사업연도>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-03-07
금전대여 결정 <종속회사 ㈜상지그린에너지 한도 대여 약정금 증액(금 10억 원 → 금 25억 원)>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-03-13
내부회계관리제도 운영실태 보고 <제45기 2023 사업연도 대표자와 내부회계관리자의 내부회계관리제도 운영실태 이사회와 감사에 대한 대면보고>
보고
참석
참석
참석
참석
참석
참석
참석
불참
참석
참석

2024-03-14
내부회계관리제도 설계 및 운영실태 평가보고 <제45기 2023 사업연도 감사의 내부회계관리제도 설계 및 운영실태 평가 이사회 대면보고>
보고
참석
참석
참석
불참
참석
참석
참석
불참
참석
불참

2024-03-14
재무제표(연결.별도) 및 영업보고서 승인 <제45기 2023 사업연도>
가결
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
불참

2024-03-14
주식병합 결정 <액면병합 1주의 금액 500원 → 5,000원>
가결
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
불참

2024-03-14
주주총회소집 결의 <제45기 정기주주총회>
가결
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
불참

2024-03-15
재무제표(연결.별도) 및 영업보고서 (재) 승인 <제45기 2023 사업연도(연결·별도, 제44기 2022 사업연도(연결), 제43기 2021 사업연도(연결)>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-03-20
유상증자 결정 <(정정 04차) 제3자배정 유상증자 금 70억 5백 원(14,000,001주)>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
불참
찬성
불참

2024-03-21
주식병합 결정 <(정정 01차) 액면병합 1주의 금액 500원 → 5,000원>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-03-25
타인에 대한 채무보증 결정 <논현동 카일룸 M 수분양자에 대한 중도금 대출(잔액 약 306억 원, 기간 연장 외)>
가결
찬성
찬성
불참
찬성
불참
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-03-29
대표이사 선임 <대표이사 김영신 재선임>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-03-29
금전대여 결정 <리카르디청담 신규 대여 30억 원>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성

2024-05-03
채무인수 결정 <(정정) 역삼동 653-3 주거복합 신축공사 PF 대출 조건부 채무인수>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성
-
찬성
찬성

2024-05-16
제46기(2024 사업연도) 1분기 결산 보고 외 <제46기(2024 사업연도) 1분기 연결 및 별도 재무제표와 업무 집행상황 보고>
보고
참석
참석
참석
참석
참석
참석
참석
-
참석
참석

2024-06-12
금전대여 결정 <주요 종속회사 ㈜상지그린에너지 한도 대여 금 25억 원 만기 연장(02차 변경)>
가결
찬성
찬성
불참
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
찬성

2024-06-19
부동산개발(예정) 사업부지 취득, 단기차입금 증가결정 <경기도 양평군 양서면 목왕리 209-14 외 6필지 취득, 사업부지 담보 차입(14억 원)>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
찬성

2024-06-25
단기차입금 증가결정 <특수관계인 차입금_계열회사 ㈜카일룸디앤디와 한도차입 약정 금 50억 원>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성
-
찬성
찬성

2024-07-03
금전대여 결정 <거래처 ㈜대풍산업 일반 대여 금 9.5억 원 신규>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
찬성

2024-07-09
단기차입금 증가결정 <특수관계인 차입금_계열회사 ㈜카일룸디앤디와 한도차입 약정 금 50억 원>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
-
찬성
불참

2024-08-02
단기차입금 증가결정 <주주차입금(최대주주 ㈜중앙첨단소재) 일반차입 금 30억 원 만기 연장 외>
가결

참석

(의결권제한)

찬성
찬성
불참
찬성
찬성
찬성
-
찬성
찬성

2024-08-06
감자 결정 <3:1 주식병합 방식 무상균등감자(결손의 보전과 재무구조 개선 목적)>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
불참
-
찬성
불참

2024-08-06
주주총회소집 결의 <제46기 2024 사업연도 제1회 임시주주총회>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
불참
-
찬성
불참

2024-08-06
타인에 대한 채무보증 결정 <거래처 인허가 보증채무 7.28억 원>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
불참
-
찬성
불참

2024-08-14
제46기(2024 사업연도) 2분기(반기) 결산 보고 외 <제46기(2024 사업연도) 2분기(반기) 연결 및 별도 재무제표와 업무 집행상황 보고>
보고
참석
참석
참석
참석
참석
참석
참석
-
참석
참석

2024-08-20
본점소재지변경 <변경전 본점소재지 임대차계약 만료(재건축)에 따른 이전, 변경후 : 서울특별시 강남구 학동로31길 12, 5층(논현동, 벤쳐캐슬빌딩)>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성
-
찬성
찬성

2024-09-19
금전대여 결정 <주요 종속회사 ㈜카일룸도산 한도 대여 금 20억 원 만기 연장(01차 변경)>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
찬성

2024-09-24
단기차입금 증가결정 <주주차입금(최대주주 ㈜중앙첨단소재) 일반차입 금 30억 원 만기 연장 외>
가결
참석(의결권제한)
찬성
찬성
불참
불참
찬성
찬성
-
찬성
찬성

2024-09-24
금전대여 결정 <주요 종속회사 ㈜카일룸도산 일반 대여 금 35억 원 만기 연장(04차 변경)>
가결
찬성
찬성
찬성
불참
불참
찬성
찬성
-
찬성
찬성

2024-09-27
자회사의 주요경영사항 외 <㈜카일룸도산 논현 98 외 3필지 통합 브릿지 대출(680억 원) 관련 자회사 주총 등 의안 승인, 우리 회사의 채무보증>
가결
참석(의결권제한)
참석(의결권제한)
찬성
참석(의결권제한)
찬성
찬성
불참
-
찬성
불참

2024-09-27
금전대여 결정 <주요 종속회사 ㈜카일룸도산 일반 대여 금 185억 원 만기 연장(01차 변경)>
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
-
찬성
불참

주1) 상법 제398조 자기거래(이사, 주요주주 또는 이해관계자)에 해당하는 안건의 당사자인 이사는 이사회에서 의결권이 제한됩니다.주2) 임원 변동현황(사업연도 개시일 ~ 공시서류 제출일)

변 동 일 자
변 동 내 역

2024년 03월 29일
제45기 정기주주총회('24.03.29 개최)에서 사내이사 김영신, 사내이사 송선용, 사내이사 김영익, 사내이사 김동호, 상근감사 김우영 재선임

2024년 03월 31일
사외이사 임무영 임기만료로 퇴임

마. 이사의 독립성당사는 각 이사가 회사의 최대주주 또는 주요주주로부터 독립성을 확보할 수 있도록 관련 법령 및 정관에 따라 3명 이상 10명 이내의 이사(사외이사 포함)를 주주총회에서 선임하고 있습니다. 주주총회에서 선임할 이사 후보자는 이사회가 선정하여 주주총회에 제출할 의안으로 확정하고 있습니다.사외이사의 경우「상법」제382조제3항과 동법 제542조의8에 따라 사외이사로서의 자격요건 적격 여부를 확인하여 사외이사 후보자로 선정하고 있습니다.

공시서류 작성기준일 현재 이러한 절차에 따라 선임된 이사는 다음과 같습니다.

직 명
성 명
임기
연임여부
연임횟수
선임배경
추천인
활동분야(담당업무)
회사와의 거래
최대주주 또는주요주주와의 관계

사내이사

(대표이사)

김영신
3년
○
1
이사로서 충분한 자질을 갖추고, 회사 발전에 기여할 자를 선임
이사회
경영총괄
해당없음
최대주주의대표이사

사내이사
송선용
3년
○
1
이사로서 충분한 자질을 갖추고, 회사 발전에 기여할 자를 선임
이사회
경영전반에 대한 업무
해당없음
최대주주의사내이사

사내이사
김영익
3년
○
1
이사로서 충분한 자질을 갖추고, 회사 발전에 기여할 자를 선임
이사회
경영전반에 대한 업무
해당없음
해당없음

사내이사
김동호
3년
○
1
이사로서 충분한 자질을 갖추고, 회사 발전에 기여할 자를 선임
이사회
경영전반에 대한 업무
해당없음
해당없음

사내이사
고지영
3년
×
-
이사로서 충분한 자질을 갖추고, 회사 발전에 기여할 자를 선임
이사회
경영전반에 대한 업무
해당없음
해당없음

사내이사
김연수
3년
×
-
이사로서 충분한 자질을 갖추고, 회사 발전에 기여할 자를 선임
이사회
경영전반에 대한 업무
해당없음
해당없음

사외이사
최성조
3년
○
1
사외이사로서 충분한 자질을 갖추고, 회사 발전에 기여할 자를 선임
이사회
경영전반에 대한 업무
해당없음
해당없음

사외이사
천승환
3년
×
-
사외이사로서 충분한 자질을 갖추고, 회사 발전에 기여할 자를 선임
이사회
경영전반에 대한 업무
해당없음
해당없음

사외이사
조영희
3년
×
-
사외이사로서 충분한 자질을 갖추고, 회사 발전에 기여할 자를 선임
이사회
경영전반에 대한 업무
해당없음
해당없음

바. 사외이사의 전문성

(1) 사외이사 지원조직 현황- 당사는 공시서류 작성기준일 현재 사외이사 지원조직이 없습니다.(2) 사외이사 교육실시 현황

【사외이사 교육실시 현황】

교육일자
교육실시주체
참석 사외이사
불참시 사유
주요 교육내용

2023.10.05
코스닥협회
임무영
해당 없음
자본시장 관련 주요 이슈 설명회

2023.10.05
코스닥협회
조영희
해당 없음
자본시장 관련 주요 이슈 설명회

2023.10.05
코스닥협회
천승환
해당 없음
자본시장 관련 주요 이슈 설명회

2023.10.05
코스닥협회
최성조
해당 없음
자본시장 관련 주요 이슈 설명회

2. 감사제도에 관한 사항

당사는 현재 감사위원회를 별도로 설치하고 있지 아니하며, 공시서류 작성기준일 현재 상근감사 1명을 두고 있습니다.

가. 감사의 인적사항

성명
성별
출생년월
상근여부
주요경력

김우영
남
1975년 03월
상근
전남대학교 산업공학과전) ㈜하이테크원 부사장전) ㈜티컴넷 이사

나. 감사의 독립성당사는 관련 법령 및 정관에 따라 1명 이상 2명 이내의 감사를 주주총회에서 선임하고 있습니다. 주주총회에서 선임할 감사 후보자는 이사회가 선정하여 주주총회에 제출할 의안으로 확정하고 있습니다.감사업무의 수행에 있어서 감사는 이사회에 출석하여 의견을 진술할 수 있으며, 필요에 따라 자료를 요구할 수 있고 열람할 수 있습니다. 그리고 감사는 신뢰할 수 있는 회계정보의 작성 및 공시를 위하여 설치한 내부회계관리제도의 운영실태를 내부회계관리자로부터 보고받고 이를 검토합니다.

다. 감사의 주요활동내역

개최일자
안건의 주요내용
의결현황
감사의 성명

김우영상근감사(출석률: 100.00%)

참석여부

2024-01-10
타법인 주식 및 출자증권 취득결정, 금전대여 결정 <(정정 02차) ㈜씨아이테크 보통주식 장내매수(25억 원), ㈜에이스바이오매드 금전대여 연장>
가결
참석

2024-01-18
업무 담당 이사 직위 변경 부여 <사내이사 송선용>
가결
참석

2024-01-24
유상증자 결정 <(정정 03차) 제3자배정 유상증자 금 120억 원>
가결
참석

2024-01-24
금전대여 결정 <주요 종속회사 ㈜카일룸도산 일반대여 금 20.02억 원 만기 연장>
가결
참석

2024-01-29
미등기임원 직위 변경의 건 <경영고문 부회장 → 고문>
가결
참석

2024-01-31
대여금 채권 회수를 위한 주식양수도계약, 부속합의체결 등 승인 <‘울산 미포 폐기물 매립시설 증설 사업’ 관련 대여금 회수를 위한 약정 체결 등의 승인>
가결
참석

2024-02-16
단기차입금 증가결정 외 <주주 차입금(2대 주주 ㈜협진) 일반차입 금 16.5억 원(신규) 외>
가결
참석

2024-02-21
자회사의 주요경영사항 외 <논현 98 외 브릿지 대출연장 관련 자회사 주총 의안 승인, 우리 회사의 담보제공, 채무보증 등>
가결
참석

2024-02-28
종속회사의 주요경영사항 <자회사(주요 종속회사) ㈜카일룸디앤디의 우리 회사 차입금 110억 원에 대한 채무보증 제공>
가결
참석

2024-03-04
회사의 안전 및 보건에 관한 계획 수립 <제46기 2024 사업연도>
가결
참석

2024-03-07
금전대여 결정 <종속회사 ㈜상지그린에너지 한도 대여 약정금 증액(금 10억 원 → 금 25억 원)>
가결
참석

2024-03-13
내부회계관리제도 운영실태 보고 <제45기 2023 사업연도 대표자와 내부회계관리자의 내부회계관리제도 운영실태 이사회와 감사에 대한 대면보고>
보고
참석

2024-03-14
내부회계관리제도 설계 및 운영실태 평가보고 <제45기 2023 사업연도 감사의 내부회계관리제도 설계 및 운영실태 평가 이사회 대면보고>
보고
참석

2024-03-14
재무제표(연결.별도) 및 영업보고서 승인 <제45기 2023 사업연도>
가결
참석

2024-03-14
주식병합 결정 <액면병합 1주의 금액 500원 → 5,000원>
가결
참석

2024-03-14
주주총회소집 결의 <제45기 정기주주총회>
가결
참석

2024-03-15
재무제표(연결.별도) 및 영업보고서 (재) 승인 <제45기 2023 사업연도(연결·별도, 제44기 2022 사업연도(연결), 제43기 2021 사업연도(연결)>
가결
참석

2024-03-20
유상증자 결정 <(정정 04차) 제3자배정 유상증자 금 70억 5백 원(14,000,001주)>
가결
참석

2024-03-21
주식병합 결정 <(정정 01차) 액면병합 1주의 금액 500원 → 5,000원>
가결
참석

2024-03-25
타인에 대한 채무보증 결정 <논현동 카일룸 M 수분양자에 대한 중도금 대출(잔액 약 306억 원, 기간 연장 외)>
가결
참석

2024-03-29
대표이사 선임 <대표이사 김영신 재선임>
가결
참석

2024-03-29
금전대여 결정 <리카르디청담 신규 대여 30억 원>
가결
참석

2024-05-03
채무인수 결정 <(정정) 역삼동 653-3 주거복합 신축공사 PF 대출 조건부 채무인수>
가결
참석

2024-05-16
제46기(2024 사업연도) 1분기 결산 보고 외 <제46기(2024 사업연도) 1분기 연결 및 별도 재무제표와 업무 집행상황 보고>
보고
참석

2024-06-12
금전대여 결정 <주요 종속회사 ㈜상지그린에너지 한도 대여 금 25억 원 만기 연장(02차 변경)>
가결
참석

2024-06-19
부동산개발(예정) 사업부지 취득, 단기차입금 증가결정 <경기도 양평군 양서면 목왕리 209-14 외 6필지 취득, 사업부지 담보 차입(14억 원)>
가결
참석

2024-06-25
단기차입금 증가결정 <특수관계인 차입금_계열회사 ㈜카일룸디앤디와 한도차입 약정 금 50억 원>
가결
참석

2024-07-03
금전대여 결정 <거래처 ㈜대풍산업 일반 대여 금 9.5억 원 신규>
가결
참석

2024-07-09
단기차입금 증가결정 <특수관계인 차입금_계열회사 ㈜카일룸디앤디와 한도차입 약정 금 50억 원>
가결
참석

2024-08-02
단기차입금 증가결정 <주주차입금(최대주주 ㈜중앙첨단소재) 일반차입 금 30억 원 만기 연장 외>
가결
참석

2024-08-06
감자 결정 <3:1 주식병합 방식 무상균등감자(결손의 보전과 재무구조 개선 목적)>
가결
참석

2024-08-06
주주총회소집 결의 <제46기 2024 사업연도 제1회 임시주주총회>
가결
참석

2024-08-06
타인에 대한 채무보증 결정 <거래처 인허가 보증채무 7.28억 원>
가결
참석

2024-08-14
제46기(2024 사업연도) 2분기(반기) 결산 보고 외 <제46기(2024 사업연도) 2분기(반기) 연결 및 별도 재무제표와 업무 집행상황 보고>
보고
참석

2024-08-20
본점소재지변경 <변경전 본점소재지 임대차계약 만료(재건축)에 따른 이전, 변경후 : 서울특별시 강남구 학동로31길 12, 5층(논현동, 벤쳐캐슬빌딩)>
가결
참석

2024-09-19
금전대여 결정 <주요 종속회사 ㈜카일룸도산 한도 대여 금 20억 원 만기 연장(01차 변경)>
가결
참석

2024-09-24
단기차입금 증가결정 <주주차입금(최대주주 ㈜중앙첨단소재) 일반차입 금 30억 원 만기 연장 외>
가결
참석

2024-09-24
금전대여 결정 <주요 종속회사 ㈜카일룸도산 일반 대여 금 35억 원 만기 연장(04차 변경)>
가결
참석

2024-09-27
자회사의 주요경영사항 외 <㈜카일룸도산 논현 98 외 3필지 통합 브릿지 대출(680억 원) 관련 자회사 주총 등 의안 승인, 우리 회사의 채무보증>
가결
참석

2024-09-27
금전대여 결정 <주요 종속회사 ㈜카일룸도산 일반 대여 금 185억 원 만기 연장(01차 변경)>
가결
참석

라. 감사 교육실시 현황

【감사 교육실시 현황】

교육일자
교육실시주체
주요 교육내용

2023.10.05
코스닥협회
자본시장 관련 주요 이슈 설명회

2023.11.23
딜로이트안진회계법인
내부회계관리제도 운영실무교육

마. 감사 지원조직 현황

- 당사는 공시서류 작성기준일 현재 감사 지원조직이 없습니다.

바. 준법지원인 지원조직 현황

- 당사는「상법」제542조의13에 따른 별도의 준법지원인을 두고있지 않습니다.

3. 주주총회 등에 관한 사항

가. 투표제도 현황

(기준일 :
2024년 09월 30일
)

투표제도 종류
집중투표제
서면투표제
전자투표제

도입여부
배제
미도입
도입

실시여부
-
-
- 제45기 정기주주총회 전자투표 실시- 제46기 제1회 임시주총 전자투표 미실시

주1) 당사는 공시서류 제출일 현재 상기 전자투표제 외에 의결권대리행사권유제도를 도입하였으며, 위임방법으로는 ⅰ) 전자적 방법으로 의결권을 위임하는 방법 (전자위임장), ⅱ) 서면 위임장으로 의결권을 위임하는 방법. ⅲ) 피권유자가 위임장을 수여하는 방법을 활용하고 있습니다.주2) 실시여부는 공시서류 작성기준일이 속하는 사업연도의 개시일부터 공시서류 제출일까지의 투표제도 운영현황입니다.

나. 의결권 현황

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
주식수
비고

발행주식총수(A)
보통주
11,945,444
(*)

우선주
-
-

의결권없는 주식수(B)
보통주
2,768
(**)

우선주
-
-

정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)
보통주
-
-

우선주
-
-

기타 법률에 의하여의결권 행사가 제한된 주식수(D)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권이 부활된 주식수(E)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권을 행사할 수 있는 주식수(F = A - B - C - D + E)
보통주
11,942,676
-

우선주
-
-

* 2024년 5월 3일(병합기준일) 적정 유통 주식 수 유지를 통한 주가 안정화 및 기업 가치 제고를 위하여 1주당 가액을 500원에서 5,000원으로 주식(액면)병합하였습니다.** 2015년 9월 2일 무상감자 시 자사주 421주를 단주 취득하고, 2024년 5월 3일 주식(액면)병합으로 인하여 자기주식수가 421주에서 42주로 감소 및 추가로 2,726주를 단주 취득하였하였으며,「상법」제369조제2항에 따라 회사가 소유하고 있는 자기주식은 의결권이 제한됩니다.
다. 주식사무

신주인수권의내용

정관 제9조 (신주인수권)
① 주주는 그가 소유한 주식의 수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 갖는다.② 신주인수권의 포기 또는 상실에 따른 주식과 신주배정에서 발행한 단주에 대한 처리방법은 이사회의 결의로 정한다.③ 회사는 제1항의 규정에도 불구하고 다음 각 호의 경우에는 주주 이외의 자에게 신주를 배정할 수 있다.1. 자본시장과금융투자업에 관한 법률 제165조의6에 따라 이사회의 결의로 일반공모증자 방식으로 신주를 발행하는 경우2. 상법 제542조의3에 따른 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우3. 발행하는 주식총수의 100분의 20범위내에서 우리사주조합원에게 주식을 우선배정하는 경우4.「상법」제418조제2항의 규정에 따라 신기술의 도입 재무구조개선 등 회사의경영상 목적을 달성하기 위하여 필요한 경우5.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의하여 증권예탁증권(DR) 발행에 따라 신주를 발행하는 경우6. 회사가 경영상 필요로 외국인 투자촉진법에 의한 외국인 투자를 위하여 신주를 발행하는 경우

결 산 일
매 12월 31일
정기주주총회
3월 이내

명의개서대리인
주식회사 하나은행 증권대행부(증권대행섹션)[주소 : 서울특별시 영등포구 국제금융로72(여의도동)]

공고방법
회사의 인터넷 홈페이지(www.sangji.co.kr) 또는 한국경제신문

주주의 특전
해당 사항 없음

라. 주주총회의사록 요약

주총일자
안 건
결 의 내 용
비 고

제43기 정기주주총회(2022.3.31.)

(결의사항)제1호 의안 : 제43기(21.01.01 ~ 21.12.31) 재무제표(결손금처리계산서 포함) 및 연결재무제표 승인의 건제2호 의안 : 이사 선임의 건(사외이사 2명) 제2-1호 의안 : 사외이사 최성조 선임의 건(재선임) 제2-2호 의안 : 사외이사 천승환 선임의 건(신규 선임)제3호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건(제44기 20억원 / 제43기 20억원)

제4호 의안 : 감사 보수한도 승인의 건(제44기 5억원 / 제43기 5억원)

제1호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제2-1호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제2-2호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제3호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제4호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결
-

제43기(2022 사업연도)제1회 임시주주총회(2022.9.16.)
(결의사항)제1호 의안 : 정관 일부 변경의 건(표준정관 반영 일부 정비)제2호 의안 : 이사 선임의 건(사내이사 3명, 사외이사 2명) 제2-1호 의안 : 사내이사 고지영 선임의 건 제2-2호 의안 : 사내이사 심상봉 선임의 건 제2-3호 의안 : 사내이사 최병철 선임의 건 제2-4호 의안 : 사외이사 윤익로 선임의 건 제2-5호 의안 : 사외이사 배창희 선임의 건
제1호 의안 : 의결정족수 미달 부결제2-1호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제2-2호 의안 : 부결제2-3호 의안 : 부결제2-4호 의안 : 부결제2-5호 의안 : 부결
-

제44기 정기주주총회(2023.3.31.)

(결의사항)제1호 의안 : 제44기(22.01.01 ~ 22.12.31) 재무제표(결손금처리계산서 포함) 및 연결재무제표 승인의 건제2호 의안 : 이사 선임의 건(사내이사 1명, 사외이사 1명) 제2-1호 의안 : 사내이사 김연수 선임의 건 제2-2호 의안 : 사외이사 조영희 선임의 건제3호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건(제45기 20억원 / 제44기 20억원)

제4호 의안 : 감사 보수한도 승인의 건(제45기 5억원 / 제44기 5억원)

제1호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제2-1호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제2-2호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제3호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제4호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결
-

제45기 정기주주총회(2024.3.29.)

(결의사항)제1호 의안 : 제45기(23.01.01 ~ 23.12.31) 재무제표(결손금처리계산서 포함) 및 연결재무제표 승인의 건제2호 의안 : 정관 일부 변경의 건(상호변경, 액면병합 외)

제3호 의안 : 이사 선임의 건(사내이사 4명)

제3-1호 의안 : 사내이사 김영신 선임의 건(재선임)

제3-2호 의안 : 사내이사 송선용 선임의 건(재선임)

제3-3호 의안 : 사내이사 김영익 선임의 건(재선임)

제3-4호 의안 : 사내이사 김동호 선임의 건(재선임)

제4호 의안 : 상근감사 김우영 선임의 건(재선임)

제5호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건(제46기 20억원 / 제45기 20억원)

제6호 의안 : 감사 보수한도 승인의 건(제46기 5억원 / 제45기 5억원)

제1호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제2호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제3-1호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제3-2호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제3-3호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제3-4호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제4호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제5호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결제6호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결
-

제46기(2024 사업연도)
제1회 임시주주총회(2024.9.12)

(결의사항)제1호 의안 : 자본의 감소
제1호 의안 : 원안대로 승인ㆍ가결
-

마. 소수주주권(1) 임시총회소집허가 신청

1. 사건의 명칭
임시총회소집허가
사건번호
2022비합30424

2. 원고(신청인)
김○○ 외 18인

3. 청구내용
가. 신청인 : 김○○ 외 18인나. 사건본인 : 주식회사 상지카일룸다. 신청취지 : "신청인들에 대하여 이 사건 결정일로부터 45일 이내에 별지목록(*) 기재 각 안건 사항을 회의 목적으로 하는 사건본인 회사의 임시주주총회를 소집할 것을 허가한다." 라는 판결을 구합니다.* 별지 임시주주총회 의안제1호 의안 : 임시의장 선임의 건제2호 의안 : 정관 변경의 건 - 제31조제1항 변경 : 이사의 수 3명 이상 10명 이내 → 10명 이상 - 제36조제3항 삭제 : 이사의 임기 중 적대적 인수합병으로 인한 실직 시 퇴직보상금 조항 - 제36조제4항 삭제 : 제36조제3항의 개정 시 개정을 결의한 주주총회가 속하는 사업연도 종료 후 효력 발생 조항제3호 의안 : 이사 및 감사 해임의 건 - 기존이사 10인(3-1 ~ 3-10호) 및 기존감사(3-11호) 1인 해임의 건제4호 의안 : 신규이사 10인 및 신규감사 1인 선임의 건

4. 관할법원
서울중앙지방법원

5. 제기ㆍ신청일자
2022년 10월 24일

6. 확인일자
2022년 11월 04일

7. 진행경과
2022년 12월 30일 신청인들의 신청취하서 제출로 인한 임시총회소집허가 신청 사건 종결

8. 관련공시
- 2022.11.04 소송 등의 제기·신청(경영권 분쟁 소송)(임시총회소집허가)- 2022.12.30 소송 등의 판결ㆍ결정

(2) 신주발행금지가처분 신청

1. 사건의 명칭
신주발행금지가처분
사건번호
2022카합 21539

2. 원고ㆍ신청인
김명제 외 18명

3. 청구내용
가. 채권자 : 김명제 외 18명나. 채무자 : 주식회사 상지카일룸다. 신청취지1) 채무자가 2022. 10. 6.자 이사회결의에 기하여 현재 발행을 준비 중인 액면금액 500원인 기명식 보통주식 10,989,010주의 발행을 금지한다.2) 소송비용은 피신청인의 부담으로 한다.라는 재판을 구합니다.

4. 관할법원
서울중앙지방법원

5. 제기일자
2022년 10월 26일

6. 확인일자
2022년 11월 01일

7. 진행경과
2022년 11월 22일 피보전권리에 대한 소명이 부족하여 이유 없으므로 이를 기각하기로 결정

8. 관련공시
- 2022.11.01 주요사항보고서(소송등의제기)- 2022.11.22 소송 등의 판결ㆍ결정

바. 경영권 경쟁- 공시대상기간 중 경영권 경쟁에 관한 사항은 전전기에 소수주주들의 임시총회소집허가 신청 1건, 신주발행금지가처분 신청 1건이 있었으며, 본 공시서류의「VI. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항의 '3. 주주총회 등에 관한 사항' 중 '마. 소수주주권'」의 내용과 동일하므로 동 내용을 참고하시기를 바랍니다.

VI. 주주에 관한 사항

1. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

(기준일 :
증권신고서 제출 전일
)
(단위 : 주, %)

성 명
관 계
주식의종류
소유주식수 및 지분율
비고

기 초
기 말

주식수
지분율
주식수
지분율

㈜중앙첨단소재
본인
보통주
13,044,640
12.37
701,487
17.62
(*)

김영신
대표이사
보통주
1,220,000
1.16
40,666
1.02
2023.05.23 납입 제3자배정 유상증자, (**)

계
보통주
14,264,640
13.53
742,153
18.64
-

우선주
0
0
0
0
-

* 2024년 3월 20일에 납입(2024년 3월 21일 효력발생)된 제3자배정 유상증자에 따라 소유주식수가 증가(8,000,001주)하여 총 소유주식수가 21,044,641주가 되었고, 2024년 5월 3일(병합기준일) 1주당 가액을 500원에서 5,000원으로 주식(액면)병합하여 소유주식수가 2,104,464주로 감소되었습니다.
이후 2024년 10월 1일(감자효력발생일) 1주당 액면가액 5,000원인 보통주식 3주를 같은 액면가액의 보통주식 1주의 비율로 무상감자(무상병합)하여 소유주식수가 701,487주로 감소되었습니다.
** 2024년 5월 3일(병합기준일) 1주당 가액을 500원에서 5,000원으로 주식(액면)병합하여 소유주식수가 122,000주로 감소되었습니다.
이후 2024년 10월 1일(감자효력발생일) 1주당 액면가액 5,000원인 보통주식 3주를 같은 액면가액의 보통주식 1주의 비율로 무상감자(무상병합)하여 소유주식수가 40,666주로 감소되었습니다.

2. 최대주주의 주요경력 및 개요

가. 최대주주(법인 또는 단체)의 기본정보

명 칭
출자자수(명)
대표이사(대표조합원)
업무집행자(업무집행조합원)
최대주주(최대출자자)

성명
지분(%)
성명
지분(%)
성명
지분(%)

㈜중앙첨단소재
37,460
김영신
-
-
-
㈜아틀라스팔천
16.14

-
-
-
-
-
-

※ 상기 최대주주의 기본정보는 2024년 9월 30일 현재 기준입니다.

나. 법인 또는 단체의 대표이사, 업무집행자, 최대주주의 변동내역

변동일
대표이사(대표조합원)
업무집행자(업무집행조합원)
최대주주(최대출자자)

성명
지분(%)
성명
지분(%)
성명
지분(%)

2021.04.06
김영신
-
-
-
-
-

2023.02.28
-
-
-
-
㈜아틀라스팔천
25.68

2023.05.04
-
-
-
-
㈜아틀라스팔천
22.93

2023.06.13
-
-
-
-
㈜아틀라스팔천
22.82

2023.08.21
-
-
-
-
㈜아틀라스팔천
20.55

2024.06.28
-
-
-
-
㈜아틀라스팔천
16.96

2024.07.11
-
-
-
-
㈜아틀라스팔천
16.16

2024.08.22
-
-
-
-
㈜아틀라스팔천
16.14

주1) 공시대상기간 중 ㈜중앙첨단소재의 최대주주인 ㈜아틀라스팔천의 지분율이 타인의 제3자배정 유상증자(2023.05.03 납입, 2023.05.04 효력발생)와 전환사채 전환청구로 변동되었습니다.주2) 타인의 유상증자 및 전환청구로 인한 지분의 변동은 분기단위 최종 변동일 기준으로 기재하였습니다.

다. 최대주주(법인 또는 단체)의 최근 결산기 재무현황

(단위 : 백만원)

구 분

법인 또는 단체의 명칭
㈜중앙첨단소재

자산총계
130,518

부채총계
67,033

자본총계
63,486

매출액
26,295

영업이익
47

당기순이익
-48,424

※ 상기 최대주주의 최근 결산기는 2023년말 현재 연결 재무제표 기준입니다.

라. 사업현황 등 회사 경영 안정성에 영향을 미칠 수 있는 주요 내용

당사의 최대주주인 ㈜중앙첨단소재는 1999년 4월 23일 설립된 코스닥상장법인이며, 공시서류 작성기준일 현재 영위하고 있는 비중있는 사업은 PVC 제품 및 건축자재의 제조업과 분양대행사업, 통신기기 및 장비 사업입니다.
마. 최대주주의 변동을 초래할 수 있는 특정거래- 해당 사항이 없습니다.

3. 최대주주의 최대주주(법인 또는 단체)의 개요

가. 최대주주의 최대주주(법인 또는 단체)의 기본정보

명 칭
출자자수(명)
대표이사(대표조합원)
업무집행자(업무집행조합원)
최대주주(최대출자자)

성명
지분(%)
성명
지분(%)
성명
지분(%)

㈜아틀라스팔천
4
이인규
-
-
-
오정강
53.01

-
-
-
-
-
-

※ 상기 최대주주의 최대주주 기본정보는 2024년 9월 30일 현재 기준입니다.

나. 최대주주의 최대주주(법인 또는 단체)의 최근 결산기 재무현황

(단위 : 백만원)

구 분

법인 또는 단체의 명칭
㈜아틀라스팔천

자산총계
51,451

부채총계
58,566

자본총계
-7,114

매출액
0

영업이익
-220

당기순이익
-6,767

※ 상기 법인의 최근 결산기는 2023년말 현재 별도 재무제표 기준입니다.

4. 최대주주의 변동현황

【최대주주 변동내역】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 주, %)

변동일
최대주주명
소유주식수
지분율
변동원인
비 고

2021.07.16
㈜중앙첨단소재
12,084,353
16.91
제3자배정 유상증자 참여(인수주식 10,884,353주)
(*), (**)

* 최대주주 변동일은 유상증자 납입일의 다음 날인 신주의 효력발생일 기준이며, 소유주식수는 기존 단순투자목적 120만주를 포함한 주식수입니다.** 공시서류 작성기준일 현재 최대주주는 ㈜중앙첨단소재이며, 변동일로부터 기준일 현재까지 주식의 장내매수와 유상증자 참여, 주식(액면)병합 등으로 그 소유주식수는 2,104,464주이고 지분율은 17.62%입니다.
5. 주식의 분포

가. 주식 소유현황

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 주)

구분
주주명
소유주식수
지분율(%)
비고

5% 이상 주주
㈜중앙첨단소재
2,104,464
17.62
-

㈜협진
1,770,000
14.82
-

우리사주조합
-
-
-

※ 2024년 5월 3일(병합기준일) 1주당 가액을 500원에서 5,000원으로 주식(액면)병합하여 소유주식수가 감소되었습니다.

나. 소액주주현황

【소액주주현황】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 주)

구 분
주주
소유주식
비 고

소액주주수
전체주주수
비율(%)
소액주식수
총발행주식수
비율(%)

소액주주
9,071
9,076
99.95
7,551,879
11,942,676
63.23
-

주1) 2024년 9월 30일 현재 주주명부 기준 발행주식총수 대비 1% 미만 보유주주현황입니다.
주2) 소액주주수 및 소액주식수, 총발행주식수(의결권 있는 발행주식총수)는 자사주 2,768주를 제외한 수입니다.주3) 2024년 5월 3일(병합기준일) 1주당 가액을 500원에서 5,000원으로 주식(액면)병합하여 총발행주식수가 감소되었습니다.

6. 최근 6개월간 주가 및 주식 거래실적

(단위 : 원, 주)

종 류
2024년 04월
2024년 05월
2024년 06월
2024년 07월
2024년 08월
2024년 09월

보통주
최고(종가)
437
4,370
4,190
3,450
3,300
2,480

최저(종가)
399
3,640
3,475
3,070
2,265
2,100

월평균주가
415
4,114
3,817
3,216
2,713
2,239

최고 일거래량
4,458,084
228,035
55,874
421,288
1,878,704
93,962

최저 일거래량
308,764
40,903
8,026
8,433
15,387
16,943

월간거래량
16,513,340
963,240
482,502
890,655
6,759,297
664,074

※ 2024년 5월 3일(병합기준일) 1주당 가액을 500원에서 5,000원으로 주식(액면)병합하였으며, 이로 인하여 2024년 4월 30일 ~ 2024년 5월 20일 매매거래가 정지되었습니다.
※ 2024년 9월 30일(감자기준일) 1주당 액면가액 5,000원인 보통주식 3주를 같은 액면가액의 보통주식 1주의 비율로 무상 병합하였으며, 이로 인하여 2024년 09월 27일 ~ 2024년 10월 14일 매매거래가 정지되었습니다.

VII. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원 등의 현황

가. 임원 현황

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
등기임원여부
상근여부
담당업무
주요경력
소유주식수
최대주주와의관계
재직기간
임기만료일

의결권있는 주식
의결권없는 주식

김영신
남
1963년 07월
사장
사내이사
상근
대표이사경영전반총괄(CEO)이사회 의장
전남대학교 국어국문학과現(21.09 ~) ㈜카일룸디앤디 사내이사現(22.06 ~) ㈜카일룸도산 기타비상무이사現(21.04 ~) ㈜중앙첨단소재 대표이사
122,000
-
최대주주 社대표이사/발행회사등기임원
2021.08.17~현재
2027.03.29

송선용
남
1971년 11월
부사장
사내이사
상근
경영관리총괄(CFO)이사회 구성원(주요 경영사항 결의)
경기대학교 수학과現(21.09 ~) ㈜카일룸디앤디 대표이사現(22.06 ~) ㈜카일룸도산 대표이사現(23.01 ~) ㈜상지그린에너지 사내이사現(21.04 ~) ㈜중앙첨단소재 사내이사前(03.03 ~ 21.03) ㈜아이프로텍 경영기획
-
-
최대주주 社사내이사/발행회사등기임원
2021.08.17~현재
2027.03.29

김영익
남
1970년 09월
이사
사내이사
상근
경영전반업무이사회 구성원(주요 경영사항 결의)
조선대학교 전산통계학과 석사現(17.05 ~) ㈜클로봇 이사前(05.07 ~ 07.05) ㈜하나로미디어 이사
-
-
발행회사등기임원
2021.08.17~현재
2027.03.29

김동호
남
1978년 10월
이사
사내이사
상근
경영전반업무이사회 구성원(주요 경영사항 결의)
서울예술대학교現(22.06 ~) ㈜카일룸도산 기타비상무이사前(10.02 ~ 19.06) ㈜콜마너前(06.02 ~ 20.02) ㈜이리콤
-
-
발행회사등기임원
2021.08.17~현재
2027.03.29

고지영
여
1970년 01월
이사
사내이사
상근
경영전반업무이사회 구성원(주요 경영사항 결의)
이화여자대학교 전산학과前 ㈜엘지씨엔에스(LG CNS)前 삼성에스디에스㈜(삼성 SDS)前 ㈜포스코아이씨티(구 POSCON)
-
-
발행회사등기임원
2022.09.16~현재
2025.09.16

김연수
여
1969년 10월
이사
사내이사
상근
경영전반업무이사회 구성원(주요 경영사항 결의)
한양대학교 중어중문학과前(10.01 ~ 19.11) ㈜준인상사 대표前(92.03 ~ 94.12) ㈜명성상사 대리
-
-
발행회사등기임원
2023.03.31~현재
2026.03.31

최성조
여
1967년 06월
이사
사외이사
비상근
경영전반업무이사회 구성원(주요 경영사항 결의)
호주 뉴사우스웨일즈대학교 건축학과現(19.01 ~) 한국현대미술아카데미 이사
-
-
발행회사등기임원
2019.01.18~현재
2025.03.31

천승환
남
1965년 08월
이사
사외이사
비상근
경영전반업무이사회 구성원(주요 경영사항 결의)
전남대학교 전산통계학과 박사前(19.09 ~ 21.05) ㈜솔크로스 연구소장前(16.01 ~ 16.12) ㈜디지털테크 이사前(98.03 ~ 14.09) ㈜도울정보기술 대표前(99.03 ~ 04.02} 전남도립대 겸임교수(컴퓨터공학)
-
-
발행회사등기임원
2022.03.31~현재
2025.03.31

조영희
남
1964년 11월
이사
사외이사
비상근
경영전반업무이사회 구성원(주요 경영사항 결의)
인하대 대학원 건축공학과(건축학) 석사인하대학교 건축공학과(건축학)現(21.01 ~) 원형 건축디자인 연구소 소장現(22.03 ~) ㈜에이디엔씨건축사사무소 사외이사前(05.06 ~ 20.12) ㈜건축사사무소 유에이디 부사장前(00.06 ~ 05.04) 삼협종합건설㈜ 설계실장前(92.12 ~ 00.03) 공간건축사무소㈜ 실장
-
-
발행회사등기임원
2023.03.31~현재
2026.03.31

김우영
남
1975년 03월
감사
감사
상근
상근감사
전남대학교 산업공학과前(15.06 ~ 20.02) ㈜하이테크원 부사장前(04.02 ~ 15.04) ㈜티컴넷 이사
-
-
발행회사등기임원
2021.08.17~현재
-

김영민
남
1967년 09월
고문
미등기
비상근
경영고문(경영전반자문)
전남대학교 대학원 전기공학과 공학박사前(05.07 ~ 07.05) ㈜하나로미디어 대표이사
-
-
발행회사미등기임원
2021.08.25~현재
2027.08.25

서순기
남
1970년 02월
사장
미등기
상근
사업기획총괄
한양대학교 부동산융합대학원 최고위과정 수료고려대학교 경영전문대학원 최고경영자 과정(AMP) 수료現(22.04 ~) ㈜한빛도시개발 대표이사前(06.11 ~ 13.08) ㈜두경인터내셔날 CEO前(02.01 ~ 06.06) ㈜에이프로아이 대표이사前(00.12 ~ 02.01) ㈜에이프로미디어 대표이사前(97.05 ~ 00.09) 현대상사 대표
-
-
발행회사미등기임원
2022.11.01~현재
2025.11.01

이승우
남
1964년 02월
부사장
미등기
상근
금융기획총괄

뉴욕 주립대 스토니브룩, 응용수학 박사

연세대학교 응용통계학과 학사, 석사前(19.09 ~ 23.09) SAS 코리아 대표이사

前
(10.03 ~ 19.08)
딜로이트 컨설팅 대표이사

前
(08.03 ~ 10.02)
SC제일은행 부행장

前(
04.03 ~ 08.02)
IBM 파트너(FMS 컨설팅 리더)

前(
99.01 ~ 04.04)
이강 파이낸스 컨설팅(스타트업)

前(
95.10 ~ 98.10)
삼성생명 리서치(데이터 분석
)

-
-
발행회사미등기임원
2024.10.01~현재
2025.10.01

주1) '최대주주와의 관계'에는「금융회사의 지배구조에 관한 법률 시행령」제3조제1항에 기재되어 있는 관계를 참고하여 기재하였습니다.주2) 감사의 임기는 취임 후 3년 내의 최종의 결산기에 관한 정기총회의 종결 시까지입니다.주3) 임원 변동현황(사업연도 개시일 ~
증권신고서 제출 전일)

변 동 일 자
변 동 내 역

2024년 03월 29일
제45기 정기주주총회('24.03.29 개최)에서 사내이사 4명(김영신, 송선용, 김영익, 김동호)과 상근감사 1명(김우영) 재선임

2024년 03월 31일
사외이사 임무영 임기만료로 퇴임

2024년 10월 01일
미등기임원 부사장 이승우 신규 선임

2024년 11월 30일
사내이사 김영익 일신상의 사유로 사임

2024년 12월 16일
사내이사 고지영 일신상의 사유로 사임

주4) 2024년 5월 3일(병합기준일) 1주당 가액을 500원에서 5,000원으로 주식(액면)병합하여 김영신 대표이사의 소유주식수가 1,220,000주에서 122,000주로 감소되었습니다.
이후 2024년 10월 1일(감자효력발생일) 1주당 액면가액 5,000원인 보통주식 3주를 같은 액면가액의 보통주식 1주의 비율로 무상감자(무상병합)하여 소유주식수가 40,666주로 감소되었습니다.주5) 상기 임원 현황은 공시서류작성 기준일 이후 증권신고서 제출 전일 사이에 신규로 선임 및 퇴임(사임)한 임원을 포함해 작성하였습니다.

나. 직원 등 현황

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 천원)

직원
소속 외근로자
비고

사업부문
성별
직 원 수
평 균근속연수
연간급여총 액
1인평균급여액
남
여
계

기간의 정함이없는 근로자
기간제근로자
합 계

전체
(단시간근로자)
전체
(단시간근로자)

경영지원/재경
남
10
-
-
-
10
06년 09개월 24일
717,066
71,707
-
-
-
-

경영지원/재경
여
6
-
-
-
6
04년 11개월 06일
207,863
32,683
-

사업기획
남
4
-
-
-
4
00년 11개월 23일
286,992
65,820
-

사업기획
여
1
-
-
-
1
00년 04개월 29일
57,527
27,845
-

공사/
공무/사업관리

남
21
-
4
-
25
07년 01개월 10일
1,568,951
49,635
-

공사/공무/사업관리
여
7
-
1
-
8
02년 01개월 07일
287,056
31,077
-

합 계
49
-
5
-
54
05년 00개월 01일
3,125,456
48,909
-

주1) 기간의 정함이 없는 근로자는 정규직 및 종전에 기간제 근로자 등이 기간의 정함이 없는 근로자로 전환된 근로자입니다. - 기간제 근로자 :「기간제 및 단시간근로자보호등에 관한 법률」제2조제1호의 기간제 근로자

- 단시간근로자 : 사용자가 고용한 근로자로서 기간의 정함이 없는 근로자 및 기간제 근로자 중 「근로기준법」제2조제1항 제9호의 근로자

주2) 상기 직원 등 현황에 휴직자와 현장 채용 계약직 일시 근로자(「소득세법 시행령」제20조제1항에 따른 일용근로자)는 제외하였습니다.

주3) 직원수 및 평균근속연수는 공시서류 작성기준일 현재 재직자(기간의 정함이 없는 근로자와 기간제 근로자 전체) 기준으로 작성하였습니다.

주4) 급여총액은 소득세법 제20조에 따라 관할 세무서에 제출하는 근로소득지급명세서의 근로소득을 기준으로 기재되었습니다.

주5) 상기 직원 등 현황은 미등기임원이 포함(등기임원은 제외)되어 있습니다.주6) '소속 외 근로자'는 「고용정책 기본법」제15조의6 제1항에 따라 근로자의 고용형태 현황을 공시하는 회사가 아닌바 그 기재를 생략합니다.

주7) '1인 평균 급여액'은 사업연도 개시일로부터 공시서류 작성기준일까지의 월별 평균 급여액(해당 월의 급여총액을 해당 월의 평균 근무인원 수로 나눈 값)의 합계입니다.

주8) '평균근속연수' 및 '1인평균 급여액'의 합계는 각 사업부문별 수치의 단순합계가 아닌 회사 전체의 평균입니다.

다. 미등기임원 보수 현황

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 천원)

구 분
인원수
연간급여 총액
1인평균 급여액
비고

미등기임원
2
464,425
232,213
상여 포함

주1) 상기 인원수는 공시서류 작성기준일 현재 재임 중인 미등기임원 중 보수가 지급된 인원수입니다.주2) 상기 1인평균 급여액은 연간급여 총액을 인원수로 나누어 계산하였습니다.

2. 임원의 보수 등

<이사ㆍ감사 전체의 보수현황>

가. 주주총회 승인금액

(단위 : 천원)

구 분
인원수
주주총회 승인금액
비고

이사
10
2,000,000
사외이사 4명 포함

감사
1
500,000
-

※ 상기 주주총회 승인금액은 제45기 정기주주총회(2024년 3월 29일 개최)에서 승인된 제46기(2024 사업연도)의 보수한도 금액입니다.

나. 보수지급금액

(1) 이사ㆍ감사 전체

(단위 : 천원)

인원수
보수총액
1인당 평균보수액
비고

10
395,407
39,541
-

주1) 공시서류 작성기준일 현재 재임 중인 등기임원은 총 10명(사내이사 6명, 사외이사는 3명, 감사 1명)으로, 2024년 3월 31일 임무영 사외이사가 임기만료로 퇴임하였습니다.주2) 상기 인원수는 등기임원(퇴임 임원 포함) 중 보수가 지급된 인원수입니다.주3) 상기 보수총액은 당분기에 퇴임한 등기임원의 보수와 확정기여형 퇴직연금 불입 누적액을 포함한 금액입니다.주4) 상기 1인당 평균보수액은 보수총액을 인원수로 나누어 계산하였습니다.

(2) 유형별

(단위 : 천원)

구 분
인원수
보수총액
1인당평균보수액
비고

등기이사(사외이사, 감사위원회 위원 제외)
6
277,240
46,207
-

사외이사(감사위원회 위원 제외)
3
72,830
24,277
-

감사위원회 위원
-
-
-
-

감사
1
45,338
45,338
-

주1) 공시서류 작성기준일 현재 재임 중인 등기임원은 총 10(사내이사 6명, 사외이사는 3명, 감사 1명)으로, 2024년 3월 31일 임무영 사외이사가 임기만료로 퇴임하였습니다.
주2) 상기 인원수는 등기임원(퇴임 임원 포함) 중 보수가 지급된 인원수입니다.
주3) 상기 보수총액은 당분기에 퇴임한 등기임원의 보수와 확정기여형 퇴직연금 불입 누적액을 포함한 금액입니다.
주4) 상기 1인당 평균보수액은 보수총액을 인원수로 나누어 계산하였습니다.

<보수지급금액 5억원 이상인 이사ㆍ감사의 개인별 보수현황>

(3-1) 개인별 보수지급금액

(단위 : 천원)

이름
직위
보수총액
보수총액에 포함되지 않는 보수

-
-
-
-

※ 이사 및 감사에게 지급한 개인별 보수가 5억원 미만이므로 해당 사항이 없습니다.

(3-2) 산정기준 및 방법

- 해당사항이 없습니다.

<보수지급금액 5억원 이상 중 상위 5명의 개인별 보수현황>

(4-1) 개인별 보수지급금액

(단위 : 천원)

이름
직위
보수총액
보수총액에 포함되지 않는 보수

-
-
-
-

※ 개인별 보수가 5억원 미만이므로 해당사항이 없습니다.

(4-2) 산정기준 및 방법

- 해당사항이 없습니다.

VIII. 계열회사 등에 관한 사항

가. 기업집단에 소속된 회사(요약)

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 사)

기업집단의 명칭
계열회사의 수

상장
비상장
계

-
3
11
14

※상세 현황은 '상세표-2. 계열회사 현황(상세)' 참조

※ 당사가 속한 기업집단은 공시서류 작성기준일 현재 당사를 포함하여, 총 14개의 계열회사(당사 포함 상장사 3개 회사, 비상장사 11개 회사)를 구성하고 있으며, 「독점규제 및 공정거래에 관한 법률」상의 출자총액제한 기업집단 또는 상호출자제한 기업집단에는 해당되지 않습니다.
나. 계열회사간의 지배·종속 및 출자 현황을 파악할 수 있는 계통도

계열회사 계통도(기준, '24.09.30).jpg
계열회사 계통도(기준, '24.09.30)

다. 계열회사 중 회사의 경영에 직접 또는 간접으로 영향력을 미치는 회사가 있는 경우에는 그 회사명과 내용계열회사 중 회사의 경영에 직접 또는 간접적으로 영향력을 미치는 회사는 당사의 최대주주인 ㈜중앙첨단소재입니다.

라. 회사와 계열회사간 임원 겸직 현황당사 임원의 계열회사 겸직현황은 다음과 같습니다.

겸직임원
계열회사 임원 겸직현황

성 명
직 위
기 업 명
직 위
상근여부

김영신
대표이사 사장(등기임원)
㈜중앙첨단소재
대표이사(등기)
상근

㈜카일룸디앤디
사내이사(등기)
상근

㈜카일룸도산
기타비상무이사(등기)
비상근

㈜이디엘
사내이사(등기)
상근

송선용
사내이사 부사장(등기임원)
㈜중앙첨단소재
사내이사(등기)
상근

㈜카일룸디앤디
대표이사(등기)
상근

㈜엔에프엔비
사내이사(등기)
상근

㈜카일룸도산
대표이사(등기)
상근

㈜상지그린에너지
사내이사(등기)
상근

㈜이디엘
사내이사(등기)
상근

㈜시그널네트웍스
사내이사(등기)
상근

김동호
사내이사(등기임원)
㈜카일룸도산
기타비상무이사(등기)
비상근

2. 타법인출자 현황

【타법인출자 현황(요약)】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원)

출자목적
출자회사수
총 출자금액

상장
비상장
계
기초장부가액
증가(감소)
기말장부가액

취득(처분)
평가손익

경영참여
0
5
5
15,195
-
-
15,195

일반투자
0
2
2
2,718
-
53
2,771

단순투자
2
2
4
1,365
1,521
-506
2,380

계
2
9
11
19,278
1,521
-453
20,346

※상세 현황은 '상세표-3. 타법인출자 현황(상세)' 참조

※ 기초 또는 기말 현재 해당 법인에 대한 출자비율이 5%를 초과하거나 장부가액이 1억원을 초과하는 타법인(민법상 조합 포함)에 대한 출자 현황입니다.

IX. 대주주 등과의 거래내용

1. 특수관계자 현황

당분기말 및 전기말 현재 당사와 특수관계에 있는 회사의 내역은 다음과 같습니다.

구분
당분기말
전기말

종속기업
㈜카일룸디앤디,㈜카일룸도산,㈜상지그린에너지
㈜카일룸디앤디,㈜카일룸도산,㈜상지그린에너지

관계기업
㈜성암홀딩스,㈜에이스바이오메드
㈜성암홀딩스,㈜에이스바이오메드

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
㈜오버나인에이치엔

기타특수관계자
㈜어코스틱스스페이스(*1)
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
㈜중앙첨단소재

(*1) 당분기 중 신규로 설립되어 특수관계자에 포함되었습니다.

2. 특수관계자에 대한 채권 및 채무내용

당분기말 및 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권 및 채무 내용은 다음과 같습니다.(당분기말)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
채권

대여금
미수이자
선급비용
매출채권
미청구공사
기타채권
미수금

종속기업
㈜카일룸디앤디
-
-
-
-
-
-
-

㈜상지그린에너지
1,020,000
22,723
-
-
-
-
-

㈜카일룸도산
33,634,367
3,631,006
1,142,400
2,158,562
1,360,450
-
1,264,067

관계기업
㈜성암홀딩스
889,500
481,920
-
-
-
-
-

㈜에이스바이오메드
2,063,014
15,860
-
-
-
-
-

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
4,814,996
209,749
-
-
-
-
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
-
-
-
-
-
-
-

합 계
42,421,877
4,361,258
1,142,400
2,158,562
1,360,450
-
1,264,067

(당분기말)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
채무

초과청구공사
임대보증금
단기차입금
외상매입급
미지급비용
금융보증부채
기타채무

종속기업
㈜카일룸디앤디
-
-
9,200,000
248,754
119,366
-
-

㈜상지그린에너지
-
-
-
-
-
-
63,678

㈜카일룸도산
-
-
-
-
-
1,142,400
-

기타특수관계자
㈜어코스틱스스페이스
-
-
-
103,200
-
-
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
-
-
3,000,000
-
64,098
-
-

합 계
-
-
12,200,000
351,954
183,464
1,142,400
63,678

(전기말)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
채권

대여금
미수이자
선급비용
매출채권
미청구공사
미수금

종속기업
㈜카일룸디앤디
3,300,000
195,431
86,549
5,818,630
11,872,450
5,384,330

㈜상지그린에너지
898,000
18,184
157,172
-
-
-

㈜카일룸도산
31,384,367
2,147,294
-
531,863
1,491,304
1,264,067

관계기업
㈜성암홀딩스
889,500
414,996
-
-
-
491,767

㈜에이스바이오메드
2,063,014
15,860
-
-
-
-

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
4,814,996
209,749
-
-
-
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
-
-
-
-
-
434

합 계
43,349,877
3,001,514
243,721
6,350,493
13,363,754
7,140,598

(전기말)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
채무

임대보증금
단기차입금
외상매입급
미지급비용
금융보증부채

종속기업
㈜카일룸디앤디
-
-
147,576
-
86,549

㈜상지그린에너지
-
-
-
-
157,172

최대주주
㈜중앙첨단소재
22,500
11,000,000
-
337,205
-

합 계
22,500
11,000,000
147,576
337,205
243,721

당분기말 및 전기말 현재 당사가 특수관계자 채권과 관련하여 인식한 대손충당금잔액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분
회사명
당분기말
전기말

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
5,024,746
5,024,746

관계기업
㈜에이스바이오메드
2,078,874
2,078,874

합 계
7,103,620
7,103,620

당분기와 전분기 중 특수관계자에 대한 채권에 대하여 설정된 대손충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당분기
전분기

기초금액
7,103,620
7,103,620

설정액
-
-

기말금액
7,103,620
7,103,620

3. 특수관계자와의 매출 및 매입거래 등의 내용

당분기와 전분기 중 특수관계자와의 매출 및 매입거래 등의 내용은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

특수관계자 구분
회사명
당분기
전분기

매출 및 기타수익
매입 및 기타비용
매출 및 기타수익
매입 및 기타비용

종속기업
㈜카일룸디앤디
2,802,092
119,366
32,483,833
-

㈜카일룸도산
2,831,676
-
1,660,804
-

㈜상지그린에너지
34,876
-
16,853
-

소 계
5,668,644
119,366
34,161,490
-

관계기업
㈜성암홀딩스
66,924
-
66,862
-

소 계
66,924
-
66,862
-

최대주주
㈜중앙첨단소재
23,481
374,372
6,998
187,733

소 계
23,481
374,372
6,998
187,733

합 계
5,759,049
493,738
34,235,350
187,733

4. 특수관계자와의 자금거래 등의 내용

당분기와 전분기 중 특수관계자와의 자금거래 등의 내용은 다음과 같습니다.(당분기)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
계정명
기초
대여/차입
상환
대체 등
당분기말

종속기업
㈜카일룸디앤디
장기대여금
3,300,000
700,000
(4,000,000)
-
-

㈜카일룸디앤디
단기차입금
-
9,200,000
-
-
9,200,000

㈜상지그린에너지
단기대여금
898,000
1,020,000
(898,000)
-
1,020,000

㈜카일룸도산
단기대여금
31,384,367
2,250,000
-
-
33,634,367

관계기업
㈜성암홀딩스
단기대여금
889,500
-
-
-
889,500

㈜에이스바이오메드
단기대여금
2,063,014
-
-
-
2,063,014

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
단기대여금
4,814,996
-
-
-
4,814,996

최대주주
㈜중앙첨단소재
단기차입금
11,000,000
-
(8,000,000)
-
3,000,000

(전분기)

(단위: 천원)

구분
특수관계자명
계정명
기초
대여/차입
상환
대체 등
전분기말

종속기업
㈜카일룸디앤디
단기대여금
8,000,000
-
-
-
8,000,000

㈜카일룸디앤디
장기대여금
15,240,000
1,300,000
-
-
16,540,000

㈜상지그린에너지
단기대여금
-
2,598,000
2,000,000
-
598,000

㈜카일룸도산
단기대여금
3,464,367
2,670,000
-
22,000,000
28,134,367

㈜카일룸도산
장기대여금
18,500,000
3,500,000
-
(22,000,000)
-

관계기업
㈜성암홀딩스
단기대여금
-
-
-
889,500
889,500

㈜성암홀딩스
장기대여금
889,500
-
-
(889,500)
-

㈜에이스바이오메드
단기대여금
2,063,014
-
-
-
2,063,014

공동지배기업
㈜오버나인에이치엔
단기대여금
4,814,996
-
-
-
4,814,996

최대주주
㈜중앙첨단소재
단기차입금
1,500,000
18,500,000
(3,500,000)
-
16,500,000

5. 특수관계자와의 지분거래내역

당분기 및 전분기 중 현재 특수관계자와의 지분거래내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
거래상대방
거래내역
당분기
전분기

증자
㈜중앙첨단소재
유상증자
4,000,001
-

출자
㈜카일룸도산
지분취득에 따른 세금납부
18,112
10,405,382

6. 주요 경영진에 대한 보상내역

당분기와 전분기 중 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
당분기
전분기

단기종업원급여
780,325
513,515

퇴직급여
79,507
36,821

합계
859,832
550,336

※ 당사의 주요 경영진은 회사활동의 계획, 운영, 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 등기임원 및 비등기임원으로 구성되어 있습니다.

7. 특수관계자와의 지급보증 등의 내역
당분기말 현재 ㈜카일룸도산의 차입금에 대해 지급보증을 제공하였으며, 1,142,400천원을 금융보증부채로 계상하였습니다.

① 제공한 지급보증

(단위 : 백만원)

피보증처
보증종류
보증한도
보증금액
보증처
특수관계자여부
비고

㈜상지그린에너지
연대입보
-
-
제2금융권
종속기업
브릿지대출

㈜카일룸디앤디
연대입보
-
-
제2금융권
종속기업
PF대출

㈜카일룸도산

연대입보
81,600
81,600
제2금융권
종속기업
브릿지대출

② 제공받은 지급보증

(단위 : 백만원)

보증처
보증종류
보증한도
보증금액
특수관계자여부
비고

㈜카일룸디앤디

연대입보
3,900
3,000
종속기업
차입금 연대보증

X. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

1. 공시내용 진행 및 변경사항

신고일자
제 목
신 고 내 용
신고사항의 진행상황

2022년 05월 25일
단일판매·공급계약체결
강남구 논현동 98, 98-1번지 신축공사(주거동)- 계약금액 : 25,950,000,000원- 계약상대방 : 마스턴제103호논현피에프브이 주식회사(주식회사 카일룸도산)- 계약기간 : 2022.06.01~2025.06.30
진행 중 (*1)

2022년 07월 18일2023년 12월 29일
단일판매·공급계약체결(정정)단일판매·공급계약체결
논현동 98번지외 1필지 주거시설 개발사업 PM 용역- 계약금액 : 4,280,000,000원- 계약상대방 :주식회사 카일룸도산- 계약기간 : 2022.07.18~2025.08.31
진행 중

2022년 09월 16일2024년 07월 26일
단일판매·공급계약체결(정정)단일판매·공급계약체결
22-육-00부대 전기공사(1194)- 계약금액 : 2,849,527,937원- 계약상대방 : 국군재정관리단- 계약기간 : 2022.09.16~2024.12.31
진행 중

2023년 12월 18일2024년 03월 18일2024년 06월 18일2024년 09월 13일

단일판매·공급계약체결(정정)단일판매·공급계약체결(정정)단일판매·공급계약체결
(정정)단일판매·공급계약체결

서울시 강남구 청담동 '리카르디 아스턴 청담' 신축공사- 계약금액 : 28,730,000,000원- 계약상대방 :
청담501 주식회사- 계약기간 : -- 주요계약조건 : 계약상대방이 본 계약체결일로부터 12개월 이내에 본 공사 목적물 개발사업에 대한 금융, 신탁사의 부동산 PF 심의를 득하지 못하는 경우 본 계약은 해제하고 원상회복하기로 함

진행중 (*2)

2023년 12월 28일
단일판매·공급계약체결
서울시 용산구 한남동 라스코 더 맨션 연립주택 신축공사(건축, 전기, 통신, 소방)- 계약금액 : 17,600,000,000원- 계약상대방 : 대한토지신탁 주식회사- 계약기간 : 2024.01.12~2025.09.10
진행중

(*1) 전기에 마스턴제103호논현피에프브이㈜의 상호가 ㈜카일룸도산으로 변경되었습니다.
(*2) 당분기에 리카르디청담㈜의 상호가 청담501㈜로 변경되었습니다. 부동산 PF 심의를 득하지 못하는 경우 본 계약은 해제하고 원상회복하기로 하는 조건부 계약입니다.

2. 우발부채 등에 관한 사항

가. 중요한 소송사건

1) 당분기말 현재 연결회사가 피고로 계류되어 있는 3건의 주요 소송사건(소송가액 1,150백만원)은 다음과 같으며, 현재 동 소송의 결과는 예측할 수 없습니다.

(단위 : 백만원)

사건명
원고
피고
소송금액
계류법원
진행상황 등

손해배상 등청구의 소 (*1)
도곡동상지카일룸입주자대표회의
㈜상지건설㈜케이에이치필룩스건설공제조합
150
서울중앙지법
1심진행중

이의 제기에 대한무효신청(*2)
S.C.I. 오버몬테카를로
(주)상지건설 외
-
프랑스니스법원
1심판결보류

공탁금 출급청구권확인(*3)
이정일
㈜상지건설 외
1,000
서울중앙지법
1심진행중

(*1) 연결회사는 2023년 12월 30일 도곡동 상지건설 입주자대표회의 측의 하자보수에 갈음하는 손해배상 청구 소송이 접수되었으며, 현재 그 결과는 예측할 수 없습니다.(*2) 연결회사는 1심 판결 보류에 대한 이의신청 진행중이며, 현재 그 결과는 예측할 수 없습니다.(*3) 연결회사는 2024년 05월 13일 서교동 매각대금 잔액 관련 공탁금 출급청구권 확인에 대한 소송이 접수되었으며, 연결회사는 2024년 09월 19일 화해권고결정을 받아 원고에게 지급할 금원은 없습니다. 현재 나머지 피고는 소송을 진행중에 있습니다.2) 당분기말 현재 연결회사가 원고인 사건은 1건(하자보수보증금 강제조정 결정에 따른 구상금 청구의 소)이며, 2024년 08월 27일 원고 일부 승소 판결 및 2024년 10월 08일 확정되었습니다.

나. 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황

- 해당사항이 없습니다.
다. 채무보증현황

연결회사는 보고기간 말에 아래와 같이 보증보험회사 등에 보험을 가입하거나 보증서를 발급하는 방식 등으로 현재 발주처 등에 대하여 1,277백만원(전기말: 112,687백만원)의 계약이행보증 및 하자보증 등 지급보증을 제공하고 있습니다.

① 종합요약표

(단위:백만원)

구분
피보증처명
보증종류
보증한도
보증금액
보증처
특수관계자여부
기타

제공한지급보증 (*1)
(주)투윈스컴 외
연대입보 외
1,277
950
제2금융권 외
해당없음
입보채무 외

제공받은지급보증 (*2)
-
계약보증 외
194,988
-
정보통신공제조합 외
해당없음
강동구청 외

합 계
-
-
196,265
950
-
-
-

(*1) 계약이행보증, 운영자금 지급보증, 주택분양보증 등 연결회사가 타인의 금융거래 등을 위하여 제공한 지급보증(*2) 계약이행보증, 하자보수보증 등 연결회사가 계약 등을 위해 보증처로부터 제공받은 지급보증

② 제공한 지급보증

(단위 : 백만원)

피보증처
보증종류
보증한도
보증금액
보증처
특수관계자여부

비고

(설명)

수분양자(*1)
연대입보
-
-
제2금융권
해당없음
카일룸M중도금대출

㈜투윈스컴

연대입보
327
-
정보통신공제조합
해당없음
입보채무

㈜대풍산업(*2)
지급보증
950
950
신탁사
해당없음
사업비충당지급보증

합 계

1,277
950

(*1) 연결회사의 '서울 강남구 논현동 242-31번지 외 1필지 카일룸M오피스텔' 수분양자의 중도금 대출을 보고기간말 연결회사가 상환하여 본건 채무인수 의무는 면탈되었고 원채무자들 중 직접 상환치 못해 연결회사가 대위변제한 금액은 대상 원채무자에게 구상권을 청구할 예정입니다.(*2) 본 건은 2024년 7월 4일 보증의무가 해소되었습니다.

③ 제공받은 지급보증

(단위 : 백만원)

보증처
보증종류
보증한도
보증금액
특수관계자여부
비고(설명)

정보통신공제조합
계약보증 외
19,146
711
해당없음
강동구청 외

건설공제조합
하자보수 외
173,454
3,201
해당없음
서울영등포구 외

전기공사공제조합
하자보수
72
-
해당없음
-

서울보증보험
이행보증 공탁보증
2,136
2,136
해당없음
서울 강남구 외

대한주택보증
하자보수
180
180
해당없음
가평군

합 계

194,988
6,228

④ 당분기말 현재 금융기관 등과 체결한 약정의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

금융기관
구분
한도금액
실행금액

건설공제조합
신용융자
3,008,000
1,200,000

동호신협
담보대출
1,400,000
1,400,000

㈜HELIX EXPERIENCE
담보대출
1,800,000
1,800,000

남해수협 외
담보대출
21,420,000
21,420,000

합계
27,628,000
25,820,000

라. 채무인수약정 현황

① 부동산 PF 종합요약표 (책임준공, 중도금대출, SOC 미포함)연결회사는 보고기간 말에 PF와 관련한 총 120,000백만원(전기말: 151,500백만원)의 신용보강을 제공하고 있으며,
이중 연결회사 단독 사업에 대한 금액은 120,000백만원(전기말: 151,500백만원)입니다.

전기말 우발부채로 계상되었으나, 충당부채로 전환된 금액은 없습니다.
이중 특수관계자에 제공하는 신용보강은 총 68,000백만원(전기말: 79,690백만원)이며, 모두 기타사업과 관련되어 있습니다

기타사업과 관련한 PF 우발부채 내역은 아래와 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
종류
보증한도
보증금액
대출잔액

만기구분
전기

당분기말
3개월이내
3개월초과6개월이내
6개월초과12개월이내
1년초과2년이내
2년초과3년이내
3년초과

기타사업
브릿지론
68,000
-
68,000
-
68,000
-
-
-
-
65,000

본PF
120,000
-
102,247
70,950
-
-
31,297
-
-
151,500

ABL
-
-
-
-
-
-
-
-
-
14,690

합 계
188,000
-
170,247
70,950
68,000
-
31,297
-
-
231,190

② 부동산PF(대출)보증 세부내역 (중도금대출, SOC 관련 사항은 미포함)보고기간 말 현재 4건의 기타사업 관련 PF(대출) 보증 내역은 아래와 같습니다.PF 보증관련 일부 약정에는 연대보증, 책임준공 미이행에 따른 중첩적 병존적 채무인수 등이 발생하는 경우 당분기 한도액은 188,000백만원(전기말: 231,190백만원)의약정을 체결하였습니다.

(단위: 백만원)

사업지역
사업장구분
PF종류
신용보강종류
보증한도(전체)
부담률 (연결)(%)
보증금액(연결)
채무자
특수관계자여부
채권기관종류
대출잔액(연결)
대출기간
만기일
유형
책임준공약정금액

당분기말
전기말

서울강남구
업무시설
브릿지론
연대보증
-
100
-

㈜
상지그린에너지

종속기업
새마을금고 외
-
35,978
23.02.27~25.02.27
25.02.27
-
-

조기상환 조항
다음 각 호의 어느 하나의 채무불이행 사유가 발생하는 경우 대출원리금 상환채무와 차주 등(연대보증인 포함)이 금융계약에 따라 또는 그와 관련하여 대주에게 지급하여야 할 각종 금전채무의 기한의 이익이 상실된 것으로 하여 그 이행기가 도래할 수 있습니다.단, 대주는 본인의 판단으로 기한의 이익득 미상실하거나 기한의 이익 상실을 부활시킬 수 있습니다.(1) 차주가 대출약정금을 인출하지 아니한 때(단, 차주 및 대주가 합의하여 위 기일을 연장하는 경우에는 그러하지 아니함)(2) 차주가 제출하기로 한 서류의 제출을 지체하거나 제출한 위 서류 및/또는 이 약정에 따라 차주가 제출한 서류가 대주를 만족시키지 못하는 내용과 형식으로 작성된 때(3) 대출원리금 상환채무를 포함하여 차주가 금융계약에 따라 대주 및/또는 주간금고에게 지급하여야 할 금액(수수료 및 비용 포함)을 해당 지급기일에 지급하지 아니한 때(4) 차주 등이 금융계약에서 한 진술 및 보장사항이 그 확인시점에서 중요한 점에 있어서 사실과 다르거나 허위인 것으로 판명되어 대주의 권리 보호 또는 행사에 중대한 영향을 미친다고 판단한 대주가 이를 차주 등에게 통지한 후 [10]일 이내에 치유되지 아니한 때(5) 차주 등이 인출선행조건, 인출동시이행조건 및 인출후행조건, 이 약정 제11장을 포함하여 금융계약상의 의무를 위반하거나 적기에 이행하지 아니한 때(6) 대한민국의 관련법령 개정 등으로 인해 차주 등이 금융계약에 따른 채무를 부담하거나 이행하는 것이 위법하게 된 때(7) 차주 등이 이 약정 체결일 또는 그 이후에 대주 및/또는 주간금고에 제시하거나 제출한 서류가 허위일 때(8) 금융계약 등의 어느 하나가 무효, 취소 또는 해제, 해지되고 그로 인하여 대주의 담보취득이나 권리행사에 불리한 영향이 있다고 판단하는 경우(9) 차주 등에 대하여 부도사유가 발생한 때(10) 차주 등이 지급불능이 된 때 또는 차주 등에 대하여 청산, 회생절차, 파산절차 및 그와 유사한 절차의 개시 신청이 있는 때(11) 제9장에 따라 담보로 제공된 담보물을 포함하여 차주 등의 재산 중 전부나 일부에 대하여 가압류, 압류명령 또는 체납처분 압류통지가 발송된 때 혹은 기타의 방법에 의한 강제집행개시의 신청이 있거나 체납처분의 착수가 있고 그로부터 [10]일 이내에 해소가 되지 아니한 때(12) 차주 등에게 다음 각 목에서 예시한 부실징후가 발생한 경우가. 기업의 경영권, 상속지분 등의 문제로 기업 경영상 내분 발생하여 정상적인 경영활동이 곤란한 경우나. [3]개월 이상 조업이 중단된 경우다. 최근 [6]개월 이내에 [1]차 부도가 발생한 경우(13) 차주 등에 대하여 여신거래기본약관에 의한 기한이익상실 사유가 발생한 때(14) 제(1)호 내지 제(13)호 중 어느 하나에 준하는 사유 또는 기타 차주 등의 영업, 자산 또는 재무상태에 중대한 부정적인 변화가 있어 차주 등이 대출원리금 상환채무를 포함하여 차주 등이 금융계약에 따라 대주에 부담하는 채무를 이행하지 못할 것으로 대주가 합리적으로 판단하는 경우

기타 신용보강
해당 사항 없음

서울강남구
업무시설
본PF
채무인수
-
100
-

㈜카일룸디앤디

종속기업
대주단
-
33,500
21.03.31~24.01.03
24.01.03
PF Loan
-

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
해당 사항 없음

서울강남구(*1)
공동주택
본PF
채무인수
65,000
100
-

하이엔드역삼제일차
㈜

해당없음
금융회사 외
53,950
52,700
21.11.02~24.11.02
24.11.02
PF Loan
65,000

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
원채무자가 채권자에게 부담하는 미상환 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출 원리금에 대하여, 시공사로서 책임준공 미이행 시 조건부 중첩적,병존적 채무인수

부산해운대구
(*3)

공동주택
본PF
채무인수
-
100
-

퀀텀디브이
㈜

해당없음
증권사 외
17,000
16,600
22.05.19~24.08.19
24.08.19
PF Loan
-

조기상환조항
해당사항 없음

기타 신용보강
원채무자가 채권자에게 부담하는 미상환 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출 원리금에 대하여, 시공사로서 책임준공 미이행 시 조건부 중첩적,병존적 채무인수

서울용산구
공동주택
본PF
채무인수
55,000
100
-

유에스케이얼라이언스
㈜

해당없음
금융회사 외
31,297
28,500
23.12.28~26.03.11
26.03.11
PF Loan
55,000

조기상환조항
중도상환수수료 지급조건, 해당 사업 건물의 분양수입 회수율과 임대차호실의 계약 체결 조건에 따른 조기상환 조건

기타 신용보강
원채무자가 채권자에게 부담하는 미상환 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출 원리금에 대하여, 시공사로서 책임준공 미이행 시 조건부 중첩적,병존적 채무인수

경기도구리시(*2)
공동주택
본PF
채무인수
-
100
-
제이앤비개발
해당없음
대주단
-
-
21.08.30~23.11.30
23.11.30
PF Loan
-

조기상환조항
해당 사항 없음

기타 신용보강
해당 사항 없음

서울강남구(*2)
업무시설
ABL
연대보증
-
100
-

㈜
카일룸디앤디

종속기업
금융회사
-
10,627
22.09.23~24.03.23
24.03.23
유동화대출
-

조기상환조항
어느 채무불이행 사유가 발생하는 경우 대주는 다음과 같은 조치를 취할 수 있다.차주에게 모든 대출원리금 상환채주 및 차주가 대주에 지급하여야 할 수수료와 비용 등의 지급채무의 지급기일이 도래하였음을 선언하는 통지(이하'기한의 이익 상실선언통지')를 할수 있으며, 대주가 위 통지를 발송한 날에 지급기일이 도래한 것으로 본다.대주는 지급기일의 도래를 위하여 별도의 이행의 최고를 할 필요가 없다. 차주는 대주가 지급기일이 도래하였음을 선언하는 통지를 발송하는 날에 즉시 지급기일이 도래하게 됨을 확인하며, 이에 대하여 이의가 없다.(1) 차주 등이 피담보채무를 포함하여 이 약정 또는 금융계약에 따른 금전지급채무를 해당 지급기일에 지급하지 아니한 경우(2) 차주 등이 지급불능이 된 때 또는 차주에 대하여 회생절차, 파산절차 및 그와 유사한 절차의 개시 신청이 있는 경우(3) 차주 등에 대하여 부도사유가 발생한 경우(4) 차주 등이 인출선행조건 또는 본건 사업과 관련한 금융계약에서 한 진술 및 보장 사항이 사실과 다르거나 허위인 것으로 판명된 경우(5) 차주 등이 대주 또는 대주에 제출한 서류가 대주 또는 대주를 만족시키지 못하는 내용과 형식으로 작성되어 대주 또는 대주가 보완을요청하였으나 칠 7 영업일 이내에 보완되지 않는 경우(6) 제9조에 따라 제공된 담보물, 본건 사업 관련 부동산 또는 부동산담보신탁계약 등 신탁계약상 수익권 기타 차주 등의 재산의 일부 또는 전부에 대하여 제3자로부터의 가압류, 압류명령 또는 체납처분 압류통지가 발송된 경우, 또는 기타의 방법에 의한 강제집행개시의 신청이 있거나 체납처분의 착수가 있는 경우. 다만, 가압류결정에 대하여는 동 결정일로부터 삼십(30)일 이내에 해소되지 아니하는 경우로한다.(7) 차주 등이 약정 또는 담보계약(서)에 정한 바에 따라 해당 담보(물적, 인적 담보를 불문함)를 대주에게 제공하지 못하거나 담보권자로서 대주의 권리를 해하는 행위를 하는 경우(8) 차주 등이 이 약정을 포함한 본건 사업 관련 금융계약 상의 각 의무(인출선행조건, 인출후행조건, 준수사항 등을 모두 포함)를 이행하지 아니하거나 기타 이 약정을 포함한 본건 사업과 관련한 금융계약을 위반한 경우(9) 대한민국의 관련 법률 개정 등으로 인해 차주 등이 금융계약에 따른 채무를 부담하거나 이행하는 것이 위법하게 된 경우(10) 차주 등의 신용상태에 중요한 변화 또는 민원 발생 등으로 본건 사업을 계속하기 곤란하다고 대주가 합리적으로 판단한 경우(11) 차주 등의 영업 또는 중요 자산의 전부 또는 중요한 일부가 대주의 사전 서면 승인 없이 국유화, 몰수, 수용, 매각 등의 사유로 제3자에게 이전되거나 기타 방법으로 처분된 경우(12) 담보대상부동산과 관련하여 분쟁이 발생한 경우(분쟁의 원인과 종류를 불문함)(13) 이 약정 체결의 전제가 되는 금융계약 등의 어느 하나가 무효, 취소, 해제(지)되고 그로 인하여 대주의 담보취득이나 권리행사에 불리한 영향이 있다고 대주가 판단한 경우(14) 본건 사업 추진이 불가능하게 될 명백한 사유가 발생한 경우(15) 본건 사업의 추진에 필요한 인허가, 승인, 신고 등이 무효, 취소, 해제, 해지, 효력 정지되거나 더 이상 유지되기 어렵게 된 경우(16) 차주 등의 재무상태에 부정적 영향을 야기하는 소송이 제기된 경우(17) 차주 등이 본건 사업의 전부 또는 중요한 일부의 수행을 중단한다고 대주가 합리적으로 판단한 경우(18) 본건 사업 관련 PF대출약정에서 정하는 채무불이행사유가 발생한 경우(19) 기타 여신거래기본약관에서 정하는 기한이익의 상실 사유 중 어느 하나라도 발생한 경우(다만, 본항에 규정된 채무불이행사유와 동일한 사유에 관하여는 본항 각 호의 규정이 우선하여 적용됨)(20) 제(1)호 내지 제(19)호에 준하는 사유 및 기타 차주 등의 영업 또는 재정상태에 부정적 영향이 있어 차주 등이 피담보채무를 이행하지 못할 것으로 대주가 합리적으로 판단하는 경우

기타 신용보강
해당 사항 없음

서울강남구
업무시설
브릿지론
연대보증
68,000
100%
-

㈜
카일룸도산

종속기업
금융회사 외
68,000
-
24.09.30~25.03.30
25.03.30
-
-

조기상환조항
이 약정상 다음 각 호의 사유는 채무불이행 사유를 구성한다.(1) 차주가 제4조 제1항 내지 제2항이 정한 바에 따라 대출약정금을 인출하지 아니한 때(단, 차주, 대주가 합의하여 위 기일을 연기하는 경우에는 그러하지 아니함)(2) 차주가 대출원리금 상환채무를 포함하여 금융계약에 따라 대주에게 지급하여야 할 금액(원금, 이자, 각종 수수료, 비용, 제7조 제2항 (3)에 정한 바에 따른 추가 자기자본을 포함함)를 해당 지급기일에 지급하지 아니한 때(3) 차주가 제4조 제5항 인출후행조건에서 정한 의무를 적기에 이행하지 아니한 때(4) 차주, 연대보증인 또는 물상보증인(이하 본 조에서 “차주등”)이 금융계약에서 한 진술 및 보장사항(제9조의 내용을 포함함)이, 동 확인시점에서 중요한 점에 있어서 사실과 다르거나 허위인 것으로 판명되고, i) 차주등이 대주로부터 그러한 사실을 서면 통지 받은 날 또는 ii) 차주등이 그러한 사실을 인지한 날 중 먼저 도래하는 날로부터 30일 이내에 치유되지 아니한 때(5) 차주등이 이 약정서를 포함하여 기타 금융계약상의 의무(제8조 및 제10조의 적극적, 소극적 준수사항을 포함하되, 이에 제한되지 아니함)를 위반하거나 적기에 이행하지 아니한 때(6) 차주등에 대하여 부도사유가 발생한 때(7) 차주등의 영업과 관련된 인허가 중 피담보채무에 중대한 부정적 영향을 미칠 정도로 인허가가 지연, 폐지, 취소 또는 변경되거나, 필요한 인허가를 득하는 것이 불가능 한 상태에 이른 경우(8) 이 약정을 포함한 어느 금융계약이 무효, 취소, 해제, 해지 기타 그 효력을 상실하거나 그 조건에 따라서 이행할 수 없게 되고, 그로 인하여 대주의 담보취득이나 권리행사에 불리한 영향이 있다고 대주가 판단하는 경우(9) 차주등이 이 약정 또는 어느 금융계약에 따라 대주에게 제시하거나 제출한 문서의 전부 또는 중요한 일부가 허위일 때(10) 금융계약상 정해진 바에 따른 경우를 제외하고, 차주등이 자신이 당사자인 대여약정 또는 어느 금융계약을 해지하거나 그 효력이나 그에 따른 의무를 부인하는 경우 또는 그 내용(대주의 담보취득을 포함하나 이에 제한되지 아니함)의 일부 또는 전부에 대한 적법성, 유효성 또는 집행가능성에 대한 분쟁이 발생하고 그로 인하여 중대한 부정적 영향이 발생한 경우(11) 대한민국의 관련법령 개정 등으로 인해 차주등이 대여약정 또는 금융계약에 따른 채무를 부담하거나 이행하는 것이 위법하게 된 때(12) 제8조에 따라 대주에 담보로 제공된 담보물을 포함하여, 차주의 재산 중 중요한 일부 또는 전부에 대하여 대출원리금 상환에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있는 (i) 가압류, 압류명령 또는 체납처분 압류통지가 발송된 때 또는발송되거나 (ii) 기타의 방법에 의한 강제집행개시의 신청이 있거나 (iii) 체납처분의 착수가 있어서있고, 30일 이내에 이를(i) 내지 (iii)을 실효(단, 대주가 인정하는 실효에 필요한 모든 법적 절차를 이행한 경우 실효된 것으로 봄) 시키지 못하여 대출금 상환에 중대한 영향을 미친다고 대주가 합리적으로 판단하는 때(13) 차주에게 여신거래기본약관에서 정하는 기한이익의 상실 사유 중 어느 하나라도 발생한 때; 다만, 본 항 다른 호에서 규정하고 있는 사유와 동일한 사유에 관한 기한이익의 상실 사유에 관하여는 본 항 다른 호의 규정이 여신거래기본약관 규정에 우선하여 적용된다.(14) 제1호 내지 제13호에 준하는 사유 및 기타 차주의 영업, 자산상태에 중대한 부정적인 변화가 있어 차주가 대출원리금 상환채무를 이행하지 못할 것으로 대주가 합리적으로 판단하는 경우

기타 신용보강
본 PF 실행 이전으로 해당 사항 없음

단독사업 계

188,000
100%
-

170,247
177,905

120,000

(*1) 상기의 사업장은 2024년 5월 3일 책임준공기한의 2개월 연장과 PF약정 금액의 한도가 110.5억원 감소하였습니다.(*2) 상기의 사업장은 책임준공이행에 따른 조건부채무인수 의무가 소멸되었습니다.
(*3) 당분기말 기준 대출잔액은 잔존하나, 미상환 채무의 채권자가 시공사(당사)의 채무인수의무를 면제함에 따라 대출만기일인 2024년 8월 19일에 본건 채무인수는 면탈되었습니다.

③ 부동산PF 책임준공 약정연결회사는 보고기간 말 현재 기타사업과 관련하여, 아래와 같이 책임준공 미이행시 조건부 채무인수 약정을 제공하고 있습니다.

(단위: 개, 백만원)

구분
당분기
전기

공사건수
도급금액
약정금액
대출잔액
공사건수
도급금액
약정금액
대출잔액

기타사업
3
59,037
120,000
102,247
3
59,037
151,500
124,300

④ 본PF의 중도금대출연결회사는 전기 말 기타사업과 관련해서는 수분양자 중도금 대출에 111,410백만원을 보증하는 약정을 체결하였으나, 당분기 중도금 대출이 모두 상환됨에 따라 지급보증 채무는 없습니다.

(단위: 개, 백만원)

구분
당분기
전기

사업건수
보증한도
약정금액
대출잔액
사업건수
보증한도
약정금액
대출잔액

기타사업
-
-
-
-
1
111,410
85,700
85,050

⑤ 기타(ABL 대출)연결회사의 전기 말 사업 시행이익 담보 대출에 14,690백만원을 연대보증하는 약정을 체결하였으나, 당분기 대출이 모두 상환됨에 따라 연대보증인의 채무보증이 조기해소 되었습니다.

(단위: 개, 백만원)

구분
당분기
전기

사업건수
보증한도
약정금액
대출잔액
사업건수
보증한도
약정금액
대출잔액

기타사업
-
-
-
-
1
14,690
11,300
10,627

마. 그밖의 우발채무 등- 그밖의 우발채무 등에 관한 사항은 본 공시서류의'Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석' 중 '우발채무와 약정사항'을 참고하시기 바랍니다.
바. 자본으로 인정되는 채무증권의 발행 - 해당사항이 없습니다.

사. 신용보강 제공 현황- 해당사항이 없습니다.

아. 장래매출채권 유동화 현황

- 해당사항이 없습니다.

3. 제재 등과 관련된 사항

(1) 연결회사는 강남소방서로부터 다음과 같은 과태료 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2022년 8월 22일
- 조치기관 : 강남소방서
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 소방시설공사업법 위반 과태료 부과
- 해당금액 : 과태료 480,000원
- 사유 : 등록사항 변경신고 태만(기술인력 해임후 30일 경과)
- 근거법령 :「소방시설공사업법」제40조
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과태료 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(2) 연결회사는 서울지방고용노동청서울강남지청으로부터 다음과 같은 과태료 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2022년 9월 8일
- 조치기관 : 서울지방고용노동청서울강남지청
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 산업안전보건법 위반 과태료 부과
- 해당금액 : 과태료 1,200,000원
- 사유 : 노사협의체 2022년 정기회의 3회 미실시
- 근거법령 :「산업안전보건법」제24조제1항
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과태료 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(3) 연결회사는 서울중앙지방법원으로부터 다음과 같은 약식명령을 받았습니다.
- 일자 : 2023년 1월 9일
- 조치기관 : 서울중앙지방법원
- 조치대상자 : 이OO [㈜상지건설 현장대리인]
- 조치내용 : 대기환경보전법 위반 벌금형
- 해당금액 : 2,000,000원
- 사유 : 공사현장의 비산먼지 발생 억제시설 미설치
- 근거법령 :「대기환경보전법」제92조제5호, 제43조제1항 외
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 부과벌금 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(4) 연결회사는 고용노동부로부터 다음과 같은 과태료 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2023년 1월 19일
- 조치기관 : 고용노동부
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 산업안전보건법 위반 과태료
- 해당금액 : 1,600,000원
- 사유 : 공사현장의 물질안전보건자료대상물질에 대한 물질안전보건자료 미게시
- 근거법령 :「산업안전보건법」제114조제1항
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과태료 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(5) 연결회사는 성동구청으로부터 다음과 같은 과태료 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2023년 3월 15일
- 조치기관 : 성동구청
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 소음진동관리법 위반 과태료 부과
- 해당금액 : 과태료 480,000원
- 사유 : 특정공사 변경신고 미이행
- 근거법령 : 소음진동관리법 제60조(과태료)
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과태료 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(6) 연결회사는 강남구청으로부터 다음과 같은 과태료 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2023년 5월 12일
- 조치기관 : 강남구청
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 도로법 위반 과태료 부과
- 해당금액 : 과태료 1,200,000원
- 사유 : 도로에 공사용 자재 적재
- 근거법령 : 도로법 제117조(과태료)
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과태료 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(7) 연결회사는 구리시청으로부터 다음과 같은 과태료 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2023년 5월 26일
- 조치기관 : 구리시청
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 소음진동관리법 위반 과태료 부과
- 해당금액 : 과태료 480,000원
- 사유 : 생활소음 규제기준 초과
- 근거법령 : 소음진동관리법 제60조(과태료)
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과태료 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(8) 연결회사는 서울중앙지방검찰청으로부터 다음과 같은 피의사건 결정결과 통지를 받았습니다.
- 일자 : 2023년 6월 1일
- 조치기관 : 서울중앙지방검찰청
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 기소유예
- 해당금액 : -
- 사유 : 소방시설공사업법 위반
- 근거법령 : 소방시설공사업법
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : -
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(9) 연결회사는 서울국토지방관리청으로부터 다음과 같은 벌점책정 결과 통지를 받았습니다.
- 일자 : 2023년 8월 21일
- 조치기관 : 서울국토지방관리청
- 조치대상자 : ㈜상지건설, 정OO [㈜상지건설 현장대리인]
- 조치내용 : 벌점 각 1점
- 해당금액 : -
- 사유 : 품질관리계획 실시 미흡
- 근거법령 : 건설기술진흥법 제53조 및 시행령 제87조 관련 별표 8
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : -
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(10) 연결회사는 강남구청으로부터 다음과 같은 과태료 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2023년 8월 24일
- 조치기관 : 강남구청
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 도로법위반 과태료부과
- 해당금액 : 과태료 1,200,000원
- 사유 : 도로 무단점용
- 근거법령 : 도로법 제117조(과태료)
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과태료 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(11) 연결회사는 해운대구청으로부터 다음과 같은 과태료 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2023년 8월 28일
- 조치기관 : 해운대구청
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 도로법위반 과태료부과
- 해당금액 : 과태료 1,600,000원
- 사유 : 도로점용허가 면적 초과
- 근거법령 : 도로법 제61조, 제75조, 제117조(무단점용 40㎡이상)
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과태료 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(12) 연결회사는 해운대구청으로부터 다음과 같은 과태료 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2023년 9월 25일
- 조치기관 : 해운대구청
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 소음진동관리법위반 과태료부과
- 해당금액 : 과태료 960,000원
- 사유 : 생활소음기준초과2차(공사장,주거지역,주간)
- 근거법령 : 소음진동관리법
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과태료 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(13) 연결회사는 강남구청으로부터 다음과 같은 벌점 부과처분 통지를 받았습니다.
- 일자 : 2024년 1월 30일
- 조치기관 : 강남구청
- 조치대상자 : ㈜상지건설, 감리사, 현장대리인
- 조치내용 : 벌점 각 0.5점
- 해당금액 : -
- 사유 : 안전관리계획 미이행
- 근거법령 : 건설기술진흥법 시행령 제87조
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : -
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(14) 연결회사는 강남소방서로부터 다음과 같은 과징금 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2024년 2월 8일
- 조치기관 : 강남소방서
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 소방시설공사업법 위반 과징금 부과
- 해당금액 : 과징금 46,350,000원
- 사유 : 예방과-2393(2024.2.5)호 소방시설공사업 위반업체 과징금 부과의뢰
- 근거법령 : 소방시설공사업법 제10조(과징금 처분)
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과징금 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(15) 연결회사는 금융위원회로부터 다음과 같은 과징금 부과 결정 통보를 받았습니다.
- 일자 : 2024년 2월 14일
- 조치기관 : 금융위원회
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 위반 과징금 부과
- 해당금액 : 과징금 6,000,000원
- 사유 :「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제161조제1항제9호의 주요사항보고서 제출의무 위반
- 근거법령 :「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제429조제3항제1호
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 과징금 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(16) 연결회사는 강남구청으로부터 다음과 같은 과태료 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2024년 2월 20일
- 조치기관 : 강남구청
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 도로법위반 과태료부과
- 해당금액 : 과태료 1,200,000원
- 사유 : 도로 자재 무단 적치
- 근거법령 : 도로법 제117조(과태료)
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과태료 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(17) 연결회사는 강남구청으로부터 다음과 같은 과태료 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2024년 3월 14일
- 조치기관 : 강남구청
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 대기환경보전법위반 과태료부과
- 해당금액 : 과태료 480,000원
- 사유 : 비산먼지 발생사업 변경신고 미이행(공사기간 연장)
- 근거법령 : 대기환경보전법 제94조(과태료)
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과태료 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(18) 연결회사는 강남구청으로부터 다음과 같은 과태료 부과고지를 받았습니다.
- 일자 : 2024년 3월 14일
- 조치기관 : 강남구청
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 소음진동관리법위반 과태료부과
- 해당금액 : 과태료 480,000원
- 사유 : 특정공사 변경신고 미이행(특정공사 기간의 연장)
- 근거법령 : 소음진동관리법 제60조(과태료)
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 고지과태료 전액 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(19) 연결회사는 한국거래소로부터 다음과 같은 불성실공시법인 지정 등 시장조치 내역 통보를 받았습니다.
- 일자 : 2024년 4월 25일
- 조치기관 : 한국거래소
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 불성실공시법인 지정유예
- 해당벌점 : 동사의 부과벌점은 0.5점이나, 6개월간 불성실공시법인으로 지정예고되지 않을 조건으로 불성실공시법인 지정을 유예
- 사유 : 유상증자 발행주식수 및 발행금액의 100분의 20 이상 변경 공시
- 근거법령 : 코스닥시장공시규정 제29조 및 제32조
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 성실 공시 이행 노력
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 유상증자 제3자배정자에 대한 납입능력 사전 검증
(20) 연결회사는 서울특별시로부터 다음과 같은 과태료 처분 사전통지를 받았습니다.
- 일자 : 2024년 5월 7일
- 조치기관 : 서울특별시
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 건설산업기본법위반 과태료 처분
- 해당금액 : 부과예정 과태료 500,000원(자진납부액 400,000원)
- 사유 : 건설공사대장 미통보
- 근거법령 : 건설산업기본법 제98조의2(과태료), 제99조(과태료), 100조(과태료)
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 과태료 자진 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(21) 연결회사는 강남구청으로부터 다음과 같은 과태료 처분 사전통지를 받았습니다.
- 일자 : 2024년 5월 9일
- 조치기관 : 강남구청
- 조치대상자 : ㈜상지건설
- 조치내용 : 도로법위반 과태료 처분
- 해당금액 : 부과예정 과태료 1,000,000원(자진납부액 800,000원)
- 사유 : 보행자 안전사고 방지대책 등 복구 소홀
- 근거법령 : 도로법 제117조(과태료)
- 조치에 대한 회사의 이행현황 : 과태료 자진 납부
- 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화
(22) 연결회사는 강남수도사업소로부터 다음과 같은 과태료 부과 사전통지를 받았습니다.
- 일자 : 2024년 5월 10일 - 조치기관 : 강남수도사업소 - 조치대상자 : ㈜상지건설 - 조치내용 : 서울특별시 수도조례위반 과태료처분 - 해당금액 : 부과예정 과태료 300,000원(자진납부액 240,000원) - 사유 : 수도계량기 무단철거 및 망실 - 근거법령 :「서울시수도조례」제44조제1항 - 조치에 대한 회사의 이행현황 : 과태료 자진 납부 - 재발방지를 위한 회사의 대책 : 관련법 숙지 및 교육 강화

4. 작성기준일 이후 발생한 주요사항 등 기타사항

가. 작성기준일 이후 발생한 주요사항

(1)

연결회사는 2024년 10월 1일 결손보전에 의한 재무구조 개선 목적으로 액면가 5,000원의 보통주식 3주를 동일한 액면가의 보통주식 1주로 병합하는무상균등감자가 완료되었습니다.

(2)

서울강남구 역삼동 653-3번지 주거복합 신축공사의 시행사인 원채무자가 기존대출만기일(2024년 11월 5일) 대출 잔액 265억원의 상환 불가로 인하여 대출 약정에따라 시공사인 연결회사가 중첩적으로 채무를 인수하였습니다. 이후 원채무자가 미분양 물건 담보대출 등으로 2024년 분양대금, 미분양 물건 담보대출 등으로 미상환 PF대출원리금 전액을 상환할 예정입니다.

나. 작성기준일 이후 발생한 기타사항 : -

5. 중소기업기준 검토표

중소기업 기준 검토표(2023 사업연도_상지건설)_페이지_1.jpg
중소기업 기준 검토표(2023 사업연도_상지건설)_페이지_1

중소기업 기준 검토표(2023 사업연도_상지건설)_페이지_2.jpg
중소기업 기준 검토표(2023 사업연도_상지건설)_페이지_2

6. 합병등의 사후정보

- 최근 3사업연도 중에「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제161조 및 동법 시행령 제171조에 따른 연결회사에 대한 합병, 중요한 영업양수도, 중요한 자산양수도, 주식의 포괄적 교환ㆍ이전, 분할 등이 없습니다.
7. 보호예수 현황

【보호예수 현황】

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 주)

주식의 종류
예수주식수
예수일
반환예정일
보호예수기간
보호예수사유
총발행주식수

보통주
1,400,000
2024.04.03
2025.04.03
2024.04.03~2025.04.02
증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정에 따른 의무보유등록(한국예탁결제원, 사모방식 제3자배정 증자 전매제한,증권신고서 제출 면제)
11,945,444

※ 2024년 5월 3일(병합기준일) 1주당 가액을 500원에서 5,000원으로 주식(액면)병합하여, 의무보유등록(설정) 주식수 및 총발행주식수가 감소되었습니다.

XI. 상세표

1. 연결대상 종속회사 현황(상세)

(단위 : 백만원)

상호
설립일
주소
주요사업
최근사업연도말자산총액
지배관계 근거
주요종속회사 여부

㈜카일룸디앤디
2012.11.20
서울시 강남구 도산대로
부동산 개발및 공급업
113,329
의결권의 과반수 소유(기업회계기준서 1110호)
해당(지배회사 자산총액의 10% 이상)(종속회사 자산총액이 750억원 이상)

㈜상지그린에너지
2020.05.18
서울시 강남구 도산대로
부동산공급업
36,821
의결권의 과반수 소유(기업회계기준서 1110호)
해당(지배회사 자산총액의 10% 이상)

㈜카일룸도산
2020.07.24
경기도 용인시 기흥구흥덕2로87번길
부동산개발업
46,640
의결권의 과반수 소유(기업회계기준서 1110호)
해당(지배회사 자산총액의 10% 이상)

주1) 상기 최근사업연도말 자산총액은 공시서류 제출일 기준 최근 사업연도말(2023년말) 연결재무제표 작성 시 적용된 종속회사의 별도(개별)재무제표상 자산총액 기준입니다.주2) 주요종속회사 여부 판단 근거- 최근 사업연도말 종속회사의 자산총액이 750억원 이상- 최근 사업연도말 종속회사의 별도(개별) 재무제표상 자산총액이 지배회사 별도(개별)재무제표상 자산총액의 10% 이상

2. 계열회사 현황(상세)

가. 계열회사 현황

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 사)

상장여부
회사수
기업명
법인등록번호

상장
3
㈜중앙첨단소재
110111-1686728

㈜상지건설
131111-0004554

㈜광무
110111-0779152

비상장
11
㈜아틀라스팔천
110111-8106604

㈜시그널네트웍스
110111-6184256

㈜엔에프엔비
134111-0471362

㈜레디아
134111-0476007

JOONGANG LIVING SASH CO.,LTD.(*)
-

㈜이디엘
161511-0338230

㈜카일룸디앤디
110111-5006170

㈜상지그린에너지
110111-7487948

㈜카일룸도산
134511-0470811

㈜오버나인에이치엔
110111-7309530

㈜에이스바이오메드(**)
191111-0022140

* JOONGANG LIVING SASH CO.,LTD는 베트남 현지 법인 입니다.** ㈜에이스바이오메드는 당사의 지분율이 38.65%로 최대주주이나, 주주현황 및 이사진 구성 등 실절적 지배력 행사 관련 이슈에 따라 '지분법 적용 관계기업'으로 분류되어 있습니다.

나. 계열회사에 대한 당사의 출자 현황

(기준일 :
2024년 09월 30일
)

명칭
출자현황
지분율
비고

㈜카일룸디앤디
보통주 76,600주
100.00%
종속회사

㈜상지그린에너지
보통주 10,000주
100.00%
종속회사

㈜카일룸도산(*)
보통주 894,000주제1종 종류주식 50,000주제2종 종류주식 56,000주
100.00%
종속회사

㈜오버나인에이치엔
보통주 25,000주
50.00%
관계회사

㈜에이스바이오메드
보통주 6,154,063주
38.65%
관계회사

* ㈜카일룸도산은 전전기에 보통주 874,000주, 제2종 종류주식 56,000주를 양수하고 전기에 보통주 20,000주, 제1종 종류주식 50,000주를 앙수하였습니다.

3. 타법인출자 현황(상세)

(기준일 :
2024년 09월 30일
)
(단위 : 백만원, 주, %)

법인명
상장여부
최초취득일자
출자목적
최초취득금액
기초잔액
증가(감소)
기말잔액
최근사업연도재무현황

수량
지분율
장부가액
취득(처분)
평가손익
수량
지분율
장부가액
총자산
당기순손익

수량
금액

㈜카일룸디앤디
비상장
2018.02.02
경영참여
1,980
76,600
100.00
4,740
-
-
-
76,600
100
4,740
113,329
43,452

㈜상지그린에너지
비상장
2020.05.18
경영참여
50
10,000
100.00
50
-
-
-
10,000
100
50
36,821
-212

㈜카일룸도산(*1)
비상장
2022.05.02
경영참여
10,055
1,000,000
100.00
10,405
-
-
-
1,000,000
100
10,405
46,640
-12,285

㈜오버나인에이치엔(*2)
비상장
2020.01.21
경영참여
25
25,000
50.00
-
-
-
-
25,000
50
-
6,350
-2

㈜에이스바이오메드(*3)
비상장
2020.04.30
경영참여
13,000
6,154,063
38.65
-
-
-
-
6,154,063
38.65
-
11,136
-5,885

㈜성암홀딩스(*4)
비상장
2019.01.31
단순투자
310
9,300
30.00
93
-
-
-
9,300
30
93
96,839
-23,002

㈜블루오션스대부(*5)
비상장
2018.04.30
단순투자
600
60,000
6.64
-
-
-
-
60,000
6.64
-
1,592
-1

㈜수프로(*6)
상장
2018.09.08
단순투자
1,267
925,000
10.01
392
-
-
-
925,000
10.01
392
10,291
-570

㈜씨아이테크
상장
2023.12.19
단순투자
17
598,138
1.19
880
1,101,862
1,521
-506
1,700,000
3.4
1,895
62,593
-6,575

건설공제조합(*7)
비상장
2004.07.02
일반투자
117
1,345
-
2,084
-
-
3
1,345
-
2,087
7,687,182
82,613

정보통신공제조합(*8)
비상장
1988.03.31
일반투자
375
1,500
-
634
-
-
50
1,500
-
684
795,431
12,241

합 계
8,860,946
-
19,278
1,101,862
1,521
-453
9,962,808
-
20,346
8,868,204
89,774

주1) 상기 타법인출자 현황은 기초 또는 기말 현재 해당 법인에 대한 출자비율이 5%를 초과하거나 기초 또는 기말 현재 장부가액이 1억원을 초과하는 법인만을 기재하였습니다.주2) 상기 타법인출자 현황은 별도재무제표 기준입니다.주3) 상기 최근사업연도 재무현황은 2023년 12월 31일 현재 기준이며, ㈜수프로는 3월 결산법인으로 ㈜수프로의 최근사업연도 재무현황은 2024년 03월 31일 현재 기준입니다.(*1) ㈜카일룸도산은 전전기에 보통주 874,000주, 제2종 종류주식 56,000주를 양수하였으며, 전기에 보통주 20,000주, 제1종 종류주식 50,000주를 앙수하였습니다.(*2) ㈜오버나인에이치엔은 전전기 중 관계기업투자손상차손 25백만원을 계상하였습니다.(*3) ㈜에이스바이오메드는 전전기 중 관계기업투자손상차손 4,098,038천원을 계상하였습니다.(*4) ㈜성암홀딩스는 전전기 이전에 매각예정자산으로 분류한 70% 지분에 해당하는 금액이 콜옵션 행사로 인하여 감소하였으며, 전전기 이전에 계열회사에서 제외되었습니다.(*5) ㈜블루오션스대부는 전전기 이전에 발행주식총수의 증가로 인한 지분율 감소 및 유의적 영향력 미비로 인하여 당기손익-공정가치 금융자산으로 분류하였습니다.(*6) ㈜수프로는 전전기에 주식 액면분할(액면가 500원 → 200원)로 인하여 보유주식수가 370,000주에서 925,000주로 변동되었습니다.(*7) 건설공제조합은「건설산업기본법」제54조 등 법령에 따른 '토목건축공사업' 면허 관련 조합 출자입니다.(*8) 정보통신공제조합은「정보통신공사업법」제45조 등 법령에 따른 '정보통신공사업' 면허 관련 조합 출자입니다.

【 전문가의 확인 】

1. 전문가의 확인

- 해당 사항이 없습니다.

2. 전문가와의 이해관계

- 해당 사항이 없습니다.