제닉스로보틱스 — [기재정정]투자설명서 (20240913)
제출인: 제닉스로보틱스

투자설명서
2.1
제닉스

정 정 신 고 (보고)

2024년 09월 13일

1. 정정대상 공시서류 : 투자설명서

2. 정정대상 공시서류의 최초제출일 : 2024년 9월 10일

3. 정정사유 : 공모가액 확정에 따른 기재사항 정정

4. 정정사항

금번 정정에 따른 변동사항은 투자자의 편의를 위해
"굵은 보라색"으로 기재하였습니다.

항 목
정 정 전
정 정 후

공통 정정사항
- 모집(매출)가액(예정): 28,000원 ~ 34,000원 - 모집(매출)총액(예정): 18,480,000,000원 ~ 22,440,000,000원 - 우리사주조합 배정주식수: 19,800주 - 일반투자자 배정주식수: 165,000주 ~ 198,000주 - 기관투자자 배정주식수: 442,200주 ~ 495,000주 - 우리사주조합 배정비율: 3.0% - 일반투자자 배정비율: 25.0% ~ 30.0% - 기관투자자 배정비율: 67.0% ~ 75.0%

- 모집(매출) 확정가액: 40,000원 - 모집(매출) 확정총액: 26,400,000,000원

- 우리사주조합 배정주식수: 19,800주

- 일반투자자 배정주식수: 165,000주 - 기관투자자 배정주식수: 475,200주

- 우리사주조합 배정비율: 3.0%
- 일반투자자 배정비율: 25.0% - 기관투자자 배정비율: 72.0%

요약정보
요약정보의 모든 정정사항은 아래 본문의 정정사항을 동일하게 반영하였으므로, 본 정정표에 별도로 기재하지 않습니다.요약정보의 정정사항은 아래 본문 정정내용을 참고하시기 바랍니다.

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요
(주1)
(주1)

2. 공모방법
(주2)
(주2)

3. 공모가격 결정방법
(주3)
(주3)

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항
(주4)
(주4)

5. 인수 등에 관한 사항
(주5)
(주5)

IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

1. 공모가격에 대한 의견
(주6)
(주6)

V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역
(주7)
(주7)

2. 자금의 사용목적
(주8)
(주8)

(주1) 정정 전

1. 공모개요

(단위 : 원, 주)

증권의 종류
증권수량
액면가액
모집(매출) 가액
모집(매출) 총액
모집(매출) 방법

보통주
660,000
100
28,000
18,480,000,000
일반공모

인수인
증권의 종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
신영증권
보통주
594,000
16,632,000,000
601,524,000
총액인수

인수
케이비증권
보통주
66,000
1,848,000,000
64,680,000
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2024년 09월 19일 ~ 2024년 09월 20일
2024년 09월 24일
2024년 09월 19일
2024년 09월 24일
-

주1)
모집(매출)가액(이하 "희망공모가액")의 산정 근거는 『Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)』의『1. 공모가격에 대한 의견』부분을 참조하시기 바랍니다.

주2)
모집(매출)가액, 모집(매출)총액, 인수금액 및 인수대가는 제닉스㈜의 제시 희망공모가액인 28,000원 ~ 34,000원 중 최저가액인 28,000원 기준입니다.

주3)
모집(매출)가액의 확정(이하 "확정공모가액")은 청약일 전에 실시하는 수요예측 결과를 반영하여 대표주관회사인 신영증권㈜와 발행회사인 제닉스㈜가 재협의한 후 1주당 확정공모가액을 최종 결정할 예정이며, 모집(매출)가액의 확정 시 정정증권신고서를 제출할 예정입니다.

주4)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 증권수의 100분의 80이상과 100분의 120 이하에 해당하는 증권수로 변경 가능합니다.

주5)

우리사주조합 청약일: 2024년 9월 19일 (1일간)

기관투자자, 일반청약자 청약일: 2024년
9월 19일 ~ 20일
(2일간)

상기 청약일 및 납입일 등 일정은 효력발생일의 변경 및 회사상황, 주식시장 상황 등에 따라 변경될 수 있습니다.

주6)
본 주식은 코스닥시장 상장을 목적으로 모집(매출)하는 것으로 상장예비심사신청서를 제출(2024년 4월 22일)하여 한국거래소로부터 상장예비심사 승인(2024년 8월 14일)을 받았습니다. 그 결과 금번 공모완료 후, 신규상장신청 전 주식의 분산요건(「코스닥시장 상장규정」 제28조제1항제1호)을 충족하게 되면 상장을 승인하겠다는 통지를 받았으나, 일부 요건이라도 충족하지 못하게 되면 코스닥시장에서 거래할 수 없어 환금성에 큰 제약을 받을 수도 있음을 유의하시기 바랍니다.

주7)

총 인수대가는 공모금액 및 상장주선인의 추가 의무인수금액을 합산한 금액의
3.5%입니다. 상기 인수대가는 발행회사와 대표주관회사가 협의하여 제시한 희망공모가액 범위의 최저가액 기준이며, 향후 수요예측 이후 결정되는 확정가액에 따라 변동될 수 있습니다. 또한, 상장주선인의 의무인수금액은 모집·매출하는 물량의 청약이 미달될 경우 변동될 수 있으며, 이 경우 총 인수대가도 변동될 수 있습니다. 한편, 총액인수계약에 따라 발행회사는 대표주관회사에게 상장관련 업무 성실도 및 기여도, 수요예측 결과 기여도 등을 감안하여
추가적인 성과수수료를 지급할 수 있습니다.

주8)

코스닥시장 상장규정 제13조 제5항 제1호 나목에 의해 상장주선인인 신영증권㈜는 공모물량의 3%(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)를 당해 모집(매출)하는 가액과 동일한 가액으로 취득하여야 합니다. 그 세부 내역은 다음과 같습니다.

취득자
증권의 종류
취득수량
취득금액

신영증권㈜
보통주
19,800주
554,400,000원

* 상기 취득분은 모집(매출)주식과는 별도로 신주가 발행되어 상장주선인이 취득하게 됩니다. 단, 모집(매출)하는 물량의 청약이 미달될 경우에는 주식수가 변동될 수 있습니다. ** 취득금액은 희망공모가액 28,000원 ~ 34,000원 중 최저가액인 28,000원 기준입니다. *** 금번 공모에서 청약 미달이 발생하여 상장주선인이 자기의 계산으로 잔여주식을 인수하는 경우 상장주선인의 의무 취득분(19,800주)에서 잔여주식 인수 수량만큼을 차감한 주식을 취득하게 됩니다. 또한, 모집(매출)하는 물량 중 청약 미달이 공모물량의 3%(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량) 이상 발생하여 상장주선인이 이를 인수할 경우 상장주선인이 추가로 취득하여야 하는 의무 취득분이 없을 수 있습니다.

주9)
금번 공모에서는 증권 인수업무 등에 관한 규정 제10조의3(환매청구권) ①항 각호에 해당하는 사항이 존재하지 않으며, 이에 따라 증권 인수업무 등에 관한 규정 제10조의3(환매청구권)에 따른 일반청약자에게 공모주식을 인수회사에 매도할 수 있는 권리(이하 "환매청구권"이라 한다)를 부여하지 않습니다.

(주1) 정정 후

1. 공모개요

(단위 : 원, 주)

증권의 종류
증권수량
액면가액
모집(매출) 가액
모집(매출) 총액
모집(매출) 방법

보통주
660,000
100
40,000
26,400,000,000
일반공모

인수인
증권의 종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
신영증권
보통주
594,000
23,760,000,000
1,267,200,000
총액인수

인수
케이비증권
보통주
66,000
2,640,000,000
92,400,000
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2024년 09월 19일 ~ 2024년 09월 20일
2024년 09월 24일
2024년 09월 19일
2024년 09월 24일
-

주1)

모집(매출)가액(이하
"확정공모가액")의 산정 근거는 『Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)』의『1. 공모가격에 대한 의견』부분을 참조하시기 바랍니다.

주2)

모집(매출)가액, 모집(매출)총액, 인수금액 및 인수대가는
대표주관회사와 발행사가 협의하여 제시한 확정공모가액인 40,000원 기준입니다.

주3)

모집(매출)가액의 확정(이하 "확정공모가액")은 청약일 전에 실시하는 수요예측 결과를 반영하여 대표주관회사인 신영증권㈜와 발행회사인 제닉스㈜가
협의하여

1주당 확정공모가액을 40,000원으로 최종 결정하였습니다.

주4)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 증권수의 100분의 80이상과 100분의 120 이하에 해당하는 증권수로 변경 가능합니다.

주5)

우리사주조합 청약일: 2024년 9월 19일 (1일간)

기관투자자, 일반청약자 청약일: 2024년
9월 19일 ~ 20일
(2일간)

상기 청약일 및 납입일 등 일정은 효력발생일의 변경 및 회사상황, 주식시장 상황 등에 따라 변경될 수 있습니다.

주6)
본 주식은 코스닥시장 상장을 목적으로 모집(매출)하는 것으로 상장예비심사신청서를 제출(2024년 4월 22일)하여 한국거래소로부터 상장예비심사 승인(2024년 8월 14일)을 받았습니다. 그 결과 금번 공모완료 후, 신규상장신청 전 주식의 분산요건(「코스닥시장 상장규정」 제28조제1항제1호)을 충족하게 되면 상장을 승인하겠다는 통지를 받았으나, 일부 요건이라도 충족하지 못하게 되면 코스닥시장에서 거래할 수 없어 환금성에 큰 제약을 받을 수도 있음을 유의하시기 바랍니다.

주7)

총 인수대가는 공모금액 및 상장주선인의 추가 의무인수금액을 합산한 금액의
5.0%입니다. 상기 인수대가는 발행회사와 대표주관회사가
협의하여 결정한 확정공모가액인 40,000원 기준입니다. 또한, 상장주선인의 의무인수금액은 모집·매출하는 물량의 청약이 미달될 경우 변동될 수 있으며, 이 경우 총 인수대가도 변동될 수 있습니다.

주8)

코스닥시장 상장규정 제13조 제5항 제1호 나목에 의해 상장주선인인 신영증권㈜는 공모물량의 3%(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)를 당해 모집(매출)하는 가액과 동일한 가액으로 취득하여야 합니다. 그 세부 내역은 다음과 같습니다.

취득자
증권의 종류
취득수량
취득금액

신영증권㈜
보통주
19,800주
792,000,000원

* 상기 취득분은 모집(매출)주식과는 별도로 신주가 발행되어 상장주선인이 취득하게 됩니다. 단, 모집(매출)하는 물량의 청약이 미달될 경우에는 주식수가 변동될 수 있습니다. ** 취득금액은
확정공모가액인 40,000원 기준입니다. *** 금번 공모에서 청약 미달이 발생하여 상장주선인이 자기의 계산으로 잔여주식을 인수하는 경우 상장주선인의 의무 취득분(19,800주)에서 잔여주식 인수 수량만큼을 차감한 주식을 취득하게 됩니다. 또한, 모집(매출)하는 물량 중 청약 미달이 공모물량의 3%(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량) 이상 발생하여 상장주선인이 이를 인수할 경우 상장주선인이 추가로 취득하여야 하는 의무 취득분이 없을 수 있습니다.

주9)
금번 공모에서는 증권 인수업무 등에 관한 규정 제10조의3(환매청구권) ①항 각호에 해당하는 사항이 존재하지 않으며, 이에 따라 증권 인수업무 등에 관한 규정 제10조의3(환매청구권)에 따른 일반청약자에게 공모주식을 인수회사에 매도할 수 있는 권리(이하 "환매청구권"이라 한다)를 부여하지 않습니다.

(주2) 정정 전

2. 공모방법

금번 제닉스㈜의 코스닥시장 상장을 위한 공모(신주모집 372,840주(56.5%), 구주매출 287,160주(43.5%))는 일반공모 방식에 의합니다. 다만, 구주매출은 제닉스㈜가 보유한 자기주식이 대상이므로 공모금액 전액이 발행회사인 제닉스㈜로 유입될 예정입니다.

가. 공모주식의 배정내역

【공모방법 : 일반공모】

구분
주식수
비율
비고

우리사주조합
19,800주
3.0%
우선배정

일반공모
640,200주
97.0%
고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
660,000주
100.0%
-

주)
『증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정』 제2-3조 제2항 제1호에 근거하여 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상의 공모주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경 가능합니다.

【청약대상자 유형별 공모대상 주식수】

구분
주식수
배정비율
주당공모가액
모집(매출)총액
비고

우리사주조합
19,800주
3.0%
28,000원
554,400,000원
우선배정

일반청약자
165,000주 ~198,000주
25.0% ~30.0%
4,620,000,000원 ~5,544,000,000원
-

기관투자자
442,200주 ~495,000주
67.0% ~75.0%
12,381,600,000원 ~ 13,860,000,000원
고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
660,000주
100.0%
18,480,000,000원
-

주1)
주당공모가액 및 모집(매출)총액은 제시 희망공모가액인 28,000원 ~ 34,000원 중 최저가액인 28,000원 기준입니다.

주2)

『근로복지기본법』제38조 제2항 및 『증권 인
수업무 등에 관한 규정』제9조 제1항 제2호에 근거하여 우리사주조합에게 공모주식의 100분의 20 의 범위에서 우선적으로 배정할 수 있으며,
금번 공모시에는 우리사주조합에 19,800주(3.0%)를 우선 배정하였습니다.

주3)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제3호에 따라 일반청약자에게 공모주식의 25% 이상을 배정합니다.

주4)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제4호에 따라 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다.

주5)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제5호에 따라 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25% 이상을 배정합니다.

주6)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제6호에 따라 우리사주조합원이 공모주식의 20% 미만을 청약하는 경우 공모주식의 20%에서 우리사주조합원의 청약수량을 제외한 주식을 공모주식의 5% 이내에서 일반청약자에게 배정할 수 있습니다.

주7)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제7호에 따라 주2)~주6)에 따른 배정 후 잔여주식을 기관투자자에게 배정합니다.

주8)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제3항에 따라 본 공모주식의 청약조건을 충족하는 청약자 유형군의 청약수량이 배정비율에 미달하는 경우에는 다른 청약자 유형군에 배정할 수 있습니다.

나. 모집의 방법 등

【모집방법 : 일반공모】

구분
주식수
비율
비고

우리사주조합
11,185주
3.0%
우선배정

일반공모
361,655주
97.0%
고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
372,840주
100.0%
-

【모집 세부내역】

구분
주식수
배정비율
주당공모가액
모집총액
비고

우리사주조합
11,185주
3.0%
28,000원
313,180,000원
우선배정

일반청약자
93,210주 ~111,852주
25.0% ~30.0%
2,609,880,000원 ~3,131,856,000원
-

기관투자자
249,803주 ~279,630주
67.0% ~75.0%
6,994,484,000원 ~7,829,640,000원
고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
372,840주
100.0%
10,439,520,000원
-

주1) 모집대상 주식에 대한 인수비율은 다음과 같습니다.

구분
배정주식수(주)
주당모집가액
인수비율
인수금액(원)

대표주관회사
신영증권㈜
335,556
28,000원
90%
9,395,568,000

인수회사
케이비증권㈜
37,284
10%
1,043,952,000

합계
372,840
100%
10,439,520,000

주2) 금번 모집에서 우리사주조합에 모집주식 중

11,185주(3.0%)
를 우선 배정하였습니다.

주3) 금번 모집에서 일반청약자에게 배정된 모집물량은 아래와 같이 대표주관회사인 신영증권㈜와 인수회사인 케이비증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

구분
일반청약대상 모집주식수
주당모집가액
일반청약대상 모집총액(원)

대표주관회사
신영증권㈜
83,889주 ~100,667주
28,000원
2,348,892,000원 ~2,818,676,000원

인수회사
케이비증권㈜
9,321주 ~11,185주
260,988,000원 ~313,180,000원

합계
93,210주 ~111,852주
2,609,880,000원 ~3,131,856,000원

주4)
금번 모집에서 기관투자자(고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 포함)에게 배정된 모집물량은 대표주관회사인 신영증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

주5)

기관투자자 : 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 의한 다음 각 목에 해당하는 자를 말합니다. 가. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 동법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자

나. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제182조에 따라 금융위원회에 등록되거나 동법 제249조의6 또는 제249조의10에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구

다. 「국민연금법」에 의하여 설립된 국민연금공단

라. 「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부

마. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사"라 한다)

바. 상기 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(이하 "신탁회사"라 한다)

아. 「금융투자업규정」 제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 "부동산신탁회사"라 한다)

※ 금번 모집과 관련하여 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조제1항제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측 참여는 허용되지 않습니다.

※ 고위험고수익투자신탁등이란 「조세특례제한법」제91조의15 제1항 및「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각항의 요건을 모두 갖춘 것을 말합니다. ① 「조세특례제한법」 제91조의15 제1항에 따른 고위험고수익채권투자신탁(이하 "고위험고수익채권투자신탁"이라 한다). 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일이 속하는 분기 또는 그 다음 분기 말일 전 영업일까지 수요예측에 참여하는 경우에는 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 및 같은 조 제5항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 고위험고수익채권의 보유비율이 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 각 목의 비율 이상이어야 합니다. ② 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항에 따른 고위험고수익투자신탁(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)으로서 최초 설정일ㆍ설립일이 2023년 12월 31일 이전일 것. 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만인 경우에는 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.

【 고위험고수익채권투자신탁 】

『조세특례제한법』 제91조의15(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례) ① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 “고위험고수익채권투자신탁”이라 한다)에 2024년 12월 31일까지 가입하는 경우 해당 고위험고수익채권투자신탁에서 받는 이자소득 또는 배당소득은 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다. 『조세특례제한법 시행령』 제93조(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례) ① 법 제91조의15제1항에서 “대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등”이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 “투자신탁등”이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다.

1. 다음 각 목의 구분에 따른 요건을 갖출 것

가. 공모집합투자기구(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제9조제18항에 따른 집합투자기구 중 같은 조 제19항에 따른 사모집합투자기구를 제외한 것을 말한다. 이하 이 조에서 같다)인 투자신탁등의 경우: 신용등급(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자 2 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급을 말한다. 이하 이 조에서 같다)이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제2조제1호나목에 따른 사채 중 같은 법 제59조에 따른 단기사채등에 해당하는 사채(이하 이 조에서 “단기사채”라 한다)의 경우에는 A3+ 이하]인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것

나. 공모집합투자기구가 아닌 투자신탁등의 경우: 신용등급이 A+, A 또는 A-(단기사채의 경우에는 A2+, A2 또는 A2-)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 15 이상이고, 신용등급이 BBB+ 이하(단기사채의 경우에는 A3+ 이하)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상일 것

2. 국내 자산에만 투자할 것

【 고위험고수익투자신탁 】

『조세특례제한법』 제91조의15(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례) ① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권 또는 대통령령으로 정하는 주권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)에 2017년 12월 31일까지 가입하는 경우 1명당 투자금액 3천만원(모든 금융회사에 투자한 투자신탁 등의 합계액을 말한다) 이하인 투자신탁 등에서 받는 이자소득 또는 배당소득에 대해서는 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다. 『조세특례제한법 시행령』 제93조(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례) ① 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 채권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자(이하 이 조에서 "신용평가업자"라 한다) 2명 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제59조에 따른 단기사채등(같은 법 제2조제1호나목에 따른 권리에 한정한다.)의 경우 A3+ 이하]인 사채권(이하 이 조에서 "비우량채권"이라 한다)을 말한다. ② 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 주권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제11조제2항에 따른 코넥스시장에 상장된 주권(이하 이 조에서 "코넥스 상장주식"이라 한다)을 말한다. ③ 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 투자신탁 등"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 "투자신탁등"이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다. 1. 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로한다. 2. 국내 자산에만 투자할 것

주1) 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항 참고 주2) 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항 참고

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 고위험고수익투자신탁등으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다. ※ "벤처기업투자신탁"이란 「조세특례제한법」 제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁으로서(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」 일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다) 다음 각 항의 요건을 갖춘 신탁을 말합니다. ① 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(동법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

② 통장에 의하여 거래되는 것일 것

③ 투자신탁의 설정일부터 6개월 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목 1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 합니다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1)「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제2조제2항에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 아니하게 된 이후 7년이 지나지 아니한 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 「조세특례제한법」 제10조제1항에 따른 중견기업에 가목 1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

④ 제3항의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 항 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 제3항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 제3항 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 35 이상이어야 합니다. ※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

※ 투자일임회사는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등의 경우에는 제1항 및 제4항을 적용하지 않습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자(같은 호 마목에 따른 투자일임회사는 제외한다)일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것 ※ 투자일임회사는 다음 각 항의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 투자일임회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다. ① 투자일임업 등록일로부터 2년이 경과하고, 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것 ② 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (투자일임업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 투자일임업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 투자일임재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것

※ 신탁회사는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것

※ 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 집합투자회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측등에 참여할 수 있습니다. ① 일반사모집합투자업 등록일로부터 2년이 경과하고, 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것 ② 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (일반사모집합투자업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 일반사모집합투자업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 집합투자재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것 ※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사(또는 신탁회사), 일반사모집합투자업을 등록한 집합투자회사로 참여하는 경우 상기 요건에 해당하는 투자일임회사(또는 신탁회사) 또는 고유재산임을 확약하는 확약서 및 투자일임재산(또는 신탁재산) 구성내역을 기재한 수요예측참여 총괄집계표를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다. 대표주관회사인 신영증권㈜가 주관하는 수요예측에 참여하기 위한 모든 기관투자자는 주금납입능력 확인 등에 관한 확약서를 제출하여야 하며, 미제출시 수요예측 참여가 불가합니다. ※ 부동산신탁회사는 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.

주6)

배정주식수(비율)의 변경 ① 청약자 유형군에 따른 배정비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과 및
우리사주조합과 기관투자자의 청약 결과에 따라 청약일 및 청약일 전에 변경될 수 있습니다. ② 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 청약자 유형군에 합산하여 배정할 수 있습니다. (『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 -Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 라. 청약결과 배정방법』 참조) ③ 잔여주식이 있는 경우에는
인수단
이 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정합니다. ④「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다. ⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25% 이상을 배정합니다. ⑥ ④, ⑤에도 불구하고 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁등 또는 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

주7)
주당모집가액 : 대표주관회사인 신영증권㈜와 제닉스㈜가 제시한 희망공모가액 28,000원 ~ 34,000원 중 최저가액으로서, 청약일 전에 신영증권㈜가 수요예측을 실시하며, 동 수요예측 결과를 반영하여 신영증권㈜와 제닉스㈜가 협의한 후 주당 확정공모가액을 최종 결정할 예정입니다.

주8)
모집총액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 제시한 희망공모가액 28,000원 ~ 34,000원 중 최저가액인 28,000원을 근거로 하여 계산한 금액이며, 확정된 가액이 아니므로 추후 변동될 수 있습니다.

주9)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 근거하여 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상 공모할 주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경될 수 있습니다.

주10)
금번 공모는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제10조의3 제1항에 해당하지 않으므로 일반청약자에 대한 환매청구권을 부여하지 않습니다.

다. 매출의 방법 등
(1) 매출의 방법

【매출방법 : 일반공모】

구분
주식수
비율
비고

우리사주조합
8,615주
3.0%
우선배정

일반공모
278,545주
97.0%
고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
287,160주
100.0%
-

【매출 세부내역】

구분
주식수
배정비율
주당공모가액
매출총액
비고

우리사주조합
8,615주
3.0%
28,000원
241,220,000원
우선배정

일반청약자
71,790주 ~86,148주
25.0% ~30.0%
2,010,120,000원 ~2,412,144,000원
-

기관투자자
192,397주 ~215,370주
67.0% ~75.0%
5,387,116,000원 ~6,030,360,000원
고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
287,160주
100.0%
8,040,480,000원
-

주1) 매출대상 주식에 대한 인수비율은 다음과 같습니다.

구분
배정주식수(주)
주당매출가액
인수비율
인수금액(원)

대표주관회사
신영증권㈜
258,444
28,000원
90%
7,236,432,000

인수회사
케이비증권㈜
28,716
10%
804,048,000

합계
287,160
100%
8,040,480,000

주2) 금번 매출에서 우리사주조합에 매출주식 중
8,615주(3.0%)
를 우선 배정하였습니다.

주3) 금번 매출에서 일반청약자에게 배정된 매출물량은 아래와 같이 대표주관회사인 신영증권㈜와 인수회사인 케이비증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

구분
일반청약대상 매출주식수
주당매출가액
일반청약대상 매출총액(원)

대표주관회사
신영증권㈜
64,611주 ~77,533주
28,000원
1,809,108,000원 ~2,170,924,000원

인수회사
케이비증권㈜
7,179주 ~8,615주
201,012,000원 ~241,220,000원

합계
71,790주 ~86,148주
2,010,120,000원 ~2,412,144,000원

주4)
금번 매출에서 기관투자자(고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 포함)에게 배정된 매출물량은 대표주관회사인 신영증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

주5)

기관투자자 : 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 의한 다음 각 목에 해당하는 자를 말합니다. 가. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 동법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자

나. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제182조에 따라 금융위원회에 등록되거나 동법 제249조의6 또는 제249조의10에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구

다. 「국민연금법」에 의하여 설립된 국민연금공단

라. 「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부

마. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사"라 한다)

바. 상기 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(이하 "신탁회사"라 한다)

아. 「금융투자업규정」 제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 "부동산신탁회사"라 한다)

※ 금번 매출과 관련하여 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조제1항제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측 참여는 허용되지 않습니다.

※ 고위험고수익투자신탁등이란 「조세특례제한법」제91조의15 제1항 및「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각항의 요건을 모두 갖춘 것을 말합니다. ① 「조세특례제한법」 제91조의15 제1항에 따른 고위험고수익채권투자신탁(이하 "고위험고수익채권투자신탁"이라 한다). 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일이 속하는 분기 또는 그 다음 분기 말일 전 영업일까지 수요예측에 참여하는 경우에는 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 및 같은 조 제5항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 고위험고수익채권의 보유비율이 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 각 목의 비율 이상이어야 합니다. ② 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항에 따른 고위험고수익투자신탁(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)으로서 최초 설정일ㆍ설립일이 2023년 12월 31일 이전일 것. 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만인 경우에는 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.

【 고위험고수익채권투자신탁 】

『조세특례제한법』 제91조의15(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례) ① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 “고위험고수익채권투자신탁”이라 한다)에 2024년 12월 31일까지 가입하는 경우 해당 고위험고수익채권투자신탁에서 받는 이자소득 또는 배당소득은 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다. 『조세특례제한법 시행령』 제93조(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례) ① 법 제91조의15제1항에서 “대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등”이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 “투자신탁등”이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다.

1. 다음 각 목의 구분에 따른 요건을 갖출 것

가. 공모집합투자기구(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제9조제18항에 따른 집합투자기구 중 같은 조 제19항에 따른 사모집합투자기구를 제외한 것을 말한다. 이하 이 조에서 같다)인 투자신탁등의 경우: 신용등급(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자 2 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급을 말한다. 이하 이 조에서 같다)이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제2조제1호나목에 따른 사채 중 같은 법 제59조에 따른 단기사채등에 해당하는 사채(이하 이 조에서 “단기사채”라 한다)의 경우에는 A3+ 이하]인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것

나. 공모집합투자기구가 아닌 투자신탁등의 경우: 신용등급이 A+, A 또는 A-(단기사채의 경우에는 A2+, A2 또는 A2-)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 15 이상이고, 신용등급이 BBB+ 이하(단기사채의 경우에는 A3+ 이하)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상일 것

2. 국내 자산에만 투자할 것

【 고위험고수익투자신탁 】

『조세특례제한법』 제91조의15(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례) ① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권 또는 대통령령으로 정하는 주권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)에 2017년 12월 31일까지 가입하는 경우 1명당 투자금액 3천만원(모든 금융회사에 투자한 투자신탁 등의 합계액을 말한다) 이하인 투자신탁 등에서 받는 이자소득 또는 배당소득에 대해서는 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다. 『조세특례제한법 시행령』 제93조(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례) ① 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 채권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자(이하 이 조에서 "신용평가업자"라 한다) 2명 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제59조에 따른 단기사채등(같은 법 제2조제1호나목에 따른 권리에 한정한다.)의 경우 A3+ 이하]인 사채권(이하 이 조에서 "비우량채권"이라 한다)을 말한다. ② 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 주권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제11조제2항에 따른 코넥스시장에 상장된 주권(이하 이 조에서 "코넥스 상장주식"이라 한다)을 말한다. ③ 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 투자신탁 등"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 "투자신탁등"이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다. 1. 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로한다. 2. 국내 자산에만 투자할 것

주1) 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항 참고 주2) 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항 참고

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 고위험고수익투자신탁등으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다. ※ "벤처기업투자신탁"이란 「조세특례제한법」 제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁으로서(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」 일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다) 다음 각 항의 요건을 갖춘 신탁을 말합니다. ① 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(동법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

② 통장에 의하여 거래되는 것일 것

③ 투자신탁의 설정일부터 6개월 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목 1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 합니다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1)「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제2조제2항에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 아니하게 된 이후 7년이 지나지 아니한 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 「조세특례제한법」 제10조제1항에 따른 중견기업에 가목 1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

④ 제3항의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 항 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 제3항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 제3항 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 35 이상이어야 합니다. ※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

※ 투자일임회사는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등의 경우에는 제1항 및 제4항을 적용하지 않습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자(같은 호 마목에 따른 투자일임회사는 제외한다)일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것 ※ 투자일임회사는 다음 각 항의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 투자일임회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다. ① 투자일임업 등록일로부터 2년이 경과하고, 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것 ② 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (투자일임업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 투자일임업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 투자일임재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것

※ 신탁회사는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것

※ 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 집합투자회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측등에 참여할 수 있습니다. ① 일반사모집합투자업 등록일로부터 2년이 경과하고, 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것 ② 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (일반사모집합투자업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 일반사모집합투자업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 집합투자재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것 ※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사(또는 신탁회사), 일반사모집합투자업을 등록한 집합투자회사로 참여하는 경우 상기 요건에 해당하는 투자일임회사(또는 신탁회사) 또는 고유재산임을 확약하는 확약서 및 투자일임재산(또는 신탁재산) 구성내역을 기재한 수요예측참여 총괄집계표를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다. 대표주관회사인 신영증권㈜가 주관하는 수요예측에 참여하기 위한 모든 기관투자자는 주금납입능력 확인 등에 관한 확약서를 제출하여야 하며, 미제출시 수요예측 참여가 불가합니다. ※ 부동산신탁회사는 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.

주6)

배정주식수(비율)의 변경 ① 청약자 유형군에 따른 배정비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과 및
우리사주조합과 기관투자자의 청약 결과에 따라 청약일 및 청약일 전에 변경될 수 있습니다. ② 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 청약자 유형군에 합산하여 배정할 수 있습니다. (『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 -Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 라. 청약결과 배정방법』 참조) ③ 잔여주식이 있는 경우에는
인수단이 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정합니다. ④「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다. ⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25% 이상을 배정합니다. ⑥ ④, ⑤에도 불구하고 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁등 또는 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

주7)
주당매출가액 : 대표주관회사인 신영증권㈜와 제닉스㈜가 제시한 희망공모가액 28,000원 ~ 34,000원 중 최저가액으로서, 청약일 전에 신영증권㈜가 수요예측을 실시하며, 동 수요예측 결과를 반영하여 신영증권㈜와 제닉스㈜가 협의한 후 주당 확정공모가액을 최종 결정할 예정입니다.

주8)
매출총액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 제시한 희망공모가액 28,000원 ~ 34,000원 중 최저가액인 28,000원을 근거로 하여 계산한 금액이며, 확정된 가액이 아니므로 추후 변동될 수 있습니다.

주9)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 근거하여 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상 공모할 주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경될 수 있습니다.

주10)
금번 공모는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제10조의3 제1항에 해당하지 않으므로 일반청약자에 대한 환매청구권을 부여하지 않습니다.

(2) 매출의 위탁(또는 재위탁)에 관한 사항

수탁자의 명칭 및 주소
위탁의 내용 및 조건
매출잔량이 발생한 경우의 처리방법

제닉스㈜ (충청남도 천안시 서북구 직산읍 부송로 165-33)
제닉스㈜ 보유주식 287,160주를 수요예측 후 결정된 공모가액으로 매출
총액인수계약서 상에서 정하는 방법에 따라 인수인이 자기계산으로 인수

(3) 매출대상주식의 소유자에 관한 사항

(단위: 주)

보유자
회사와의 관계
증권의 종류
매출전 보유증권수
매출증권수 주)
매출후 보유증권수

제닉스㈜
본인
보통주
287,160
287,160
-

주)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 근거하여 정정신고서상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상의 공모주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경 가능합니다. 또한, 수요예측 절차 후 발행회사와 매출주주간 협의에 따라 매출주주 및 매출주주의 공모대상주식 비율은 변경될 수 있습니다.

라. 상장규정에 따른 상장주선인의 의무 취득분에 관한 사항

【「코스닥시장 상장규정」에 따른 상장주선인의 의무 취득분 내역】

구분
취득 주식수
주당 취득가액
취득총액
비고

신영증권㈜
19,800주
28,000원
554,400,000원
-

주1)
주당 취득가액 및 취득총액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 제시한 희망공모가액(28,000원 ~ 34,000원)의 밴드 최저가액인 28,000원 기준입니다.

주2)

상기 취득분은 모집(매출)주식과는 별도로 신주로 발행되어 상장주선인이 취득하게 됩니다. 단, 모집ㆍ매출하는 물량의 청약이 미달될 경우, 주당 취득가액이 변경될 경우에는 주식수가 변동될 수 있습니다.
관련된 내용은『제1부 모집 또는 매출에관한 사항 - Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 5. 인수 등에 관한 사항』부분을 참조하시기 바랍니다.

주3)
동 상장주선인 의무취득분은 코스닥시장 상장규정에 의거하여, 공모주식수량의 100분의 3을 사모의 방식으로 취득하게 되며, 동 취득금액이 10억원을 초과할 경우 10억원을 한도로 취득하게 됩니다. 이에 따라, 공모확정가액에 따라 그 취득수량이 변동될 수 있습니다.

주4)
동 상장주선인의 의무취득분은 코스닥시장 상장규정에 의거하여, 상장일로부터 3개월간 계속 보유하여야 하며, 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다.

(주2) 정정 후

2. 공모방법

금번 제닉스㈜의 코스닥시장 상장을 위한 공모(신주모집 372,840주(56.5%), 구주매출 287,160주(43.5%))는 일반공모 방식에 의합니다. 다만, 구주매출은 제닉스㈜가 보유한 자기주식이 대상이므로 공모금액 전액이 발행회사인 제닉스㈜로 유입될 예정입니다.

가. 공모주식의 배정내역

【공모방법 : 일반공모】

구분
주식수
비율
비고

우리사주조합
19,800주
3.0%
우선배정

일반공모
640,200주
97.0%
고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
660,000주
100.0%
-

주)
『증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정』 제2-3조 제2항 제1호에 근거하여 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상의 공모주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경 가능합니다.

【청약대상자 유형별 공모대상 주식수】

구분
주식수
배정비율
주당공모가액
모집(매출)총액
비고

우리사주조합
19,800주
3.0%
40,000원
792,000,000원
우선배정

일반청약자
165,000주
25.0%
6,600,000,000원
-

기관투자자
475,200주
72.0%
19,008,000,000원
고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
660,000주
100.0%
26,400,000,000원
-

주1)

주당공모가액 및 모집(매출)총액은
확정공모가액인 40,000원 기준입니다.

주2)

『근로복지기본법』제38조 제2항 및 『증권 인
수업무 등에 관한 규정』제9조 제1항 제2호에 근거하여 우리사주조합에게 공모주식의 100분의 20 의 범위에서 우선적으로 배정할 수 있으며,
금번 공모시에는 우리사주조합에 19,800주(3.0%)를 우선 배정하였습니다.

주3)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제3호에 따라 일반청약자에게 공모주식의 25% 이상을 배정합니다.

주4)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제4호에 따라 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다.

주5)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제5호에 따라 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25% 이상을 배정합니다.

주6)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제6호에 따라 우리사주조합원이 공모주식의 20% 미만을 청약하는 경우 공모주식의 20%에서 우리사주조합원의 청약수량을 제외한 주식을 공모주식의 5% 이내에서 일반청약자에게 배정할 수 있습니다.

주7)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제7호에 따라 주2)~주6)에 따른 배정 후 잔여주식을 기관투자자에게 배정합니다.

주8)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제3항에 따라 본 공모주식의 청약조건을 충족하는 청약자 유형군의 청약수량이 배정비율에 미달하는 경우에는 다른 청약자 유형군에 배정할 수 있습니다.

나. 모집의 방법 등

【모집방법 : 일반공모】

구분
주식수
비율
비고

우리사주조합
11,185주
3.0%
우선배정

일반공모
361,655주
97.0%
고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
372,840주
100.0%
-

【모집 세부내역】

구분
주식수
배정비율
주당공모가액
모집총액
비고

우리사주조합
11,185주
3.0%
40,000원
447,400,000원
우선배정

일반청약자
93,210주
25.0%
3,728,400,000원
-

기관투자자
268,445주
72.0%
10,737,792,000원
고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
372,840주
100.0%
14,913,600,000원
-

주1) 모집대상 주식에 대한 인수비율은 다음과 같습니다.

구분
배정주식수(주)
주당모집가액
인수비율
인수금액(원)

대표주관회사
신영증권㈜
335,556
40,000원
90%
13,422,240,000

인수회사
케이비증권㈜
37,284
10%
1,491,360,000

합계
372,840
100%
14,913,600,000

주2) 금번 모집에서 우리사주조합에 모집주식 중

11,185주(3.0%)
를 우선 배정하였습니다.

주3) 금번 모집에서 일반청약자에게 배정된 모집물량은 아래와 같이 대표주관회사인 신영증권㈜와 인수회사인 케이비증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

구분
일반청약대상 모집주식수
주당모집가액
일반청약대상 모집총액(원)

대표주관회사
신영증권㈜
83,889주
40,000원
3,355,560,000원

인수회사
케이비증권㈜
9,321주
372,840,000원

합계
93,210주
3,728,400,000원

주4)
금번 모집에서 기관투자자(고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 포함)에게 배정된 모집물량은 대표주관회사인 신영증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

주5)

기관투자자 : 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 의한 다음 각 목에 해당하는 자를 말합니다. 가. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 동법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자

나. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제182조에 따라 금융위원회에 등록되거나 동법 제249조의6 또는 제249조의10에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구

다. 「국민연금법」에 의하여 설립된 국민연금공단

라. 「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부

마. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사"라 한다)

바. 상기 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(이하 "신탁회사"라 한다)

아. 「금융투자업규정」 제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 "부동산신탁회사"라 한다)

※ 금번 모집과 관련하여 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조제1항제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측 참여는 허용되지 않습니다.

※ 고위험고수익투자신탁등이란 「조세특례제한법」제91조의15 제1항 및「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각항의 요건을 모두 갖춘 것을 말합니다. ① 「조세특례제한법」 제91조의15 제1항에 따른 고위험고수익채권투자신탁(이하 "고위험고수익채권투자신탁"이라 한다). 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일이 속하는 분기 또는 그 다음 분기 말일 전 영업일까지 수요예측에 참여하는 경우에는 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 및 같은 조 제5항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 고위험고수익채권의 보유비율이 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 각 목의 비율 이상이어야 합니다. ② 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항에 따른 고위험고수익투자신탁(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)으로서 최초 설정일ㆍ설립일이 2023년 12월 31일 이전일 것. 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만인 경우에는 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.

【 고위험고수익채권투자신탁 】

『조세특례제한법』 제91조의15(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례) ① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 “고위험고수익채권투자신탁”이라 한다)에 2024년 12월 31일까지 가입하는 경우 해당 고위험고수익채권투자신탁에서 받는 이자소득 또는 배당소득은 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다. 『조세특례제한법 시행령』 제93조(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례) ① 법 제91조의15제1항에서 “대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등”이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 “투자신탁등”이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다.

1. 다음 각 목의 구분에 따른 요건을 갖출 것

가. 공모집합투자기구(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제9조제18항에 따른 집합투자기구 중 같은 조 제19항에 따른 사모집합투자기구를 제외한 것을 말한다. 이하 이 조에서 같다)인 투자신탁등의 경우: 신용등급(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자 2 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급을 말한다. 이하 이 조에서 같다)이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제2조제1호나목에 따른 사채 중 같은 법 제59조에 따른 단기사채등에 해당하는 사채(이하 이 조에서 “단기사채”라 한다)의 경우에는 A3+ 이하]인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것

나. 공모집합투자기구가 아닌 투자신탁등의 경우: 신용등급이 A+, A 또는 A-(단기사채의 경우에는 A2+, A2 또는 A2-)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 15 이상이고, 신용등급이 BBB+ 이하(단기사채의 경우에는 A3+ 이하)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상일 것

2. 국내 자산에만 투자할 것

【 고위험고수익투자신탁 】

『조세특례제한법』 제91조의15(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례) ① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권 또는 대통령령으로 정하는 주권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)에 2017년 12월 31일까지 가입하는 경우 1명당 투자금액 3천만원(모든 금융회사에 투자한 투자신탁 등의 합계액을 말한다) 이하인 투자신탁 등에서 받는 이자소득 또는 배당소득에 대해서는 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다. 『조세특례제한법 시행령』 제93조(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례) ① 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 채권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자(이하 이 조에서 "신용평가업자"라 한다) 2명 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제59조에 따른 단기사채등(같은 법 제2조제1호나목에 따른 권리에 한정한다.)의 경우 A3+ 이하]인 사채권(이하 이 조에서 "비우량채권"이라 한다)을 말한다. ② 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 주권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제11조제2항에 따른 코넥스시장에 상장된 주권(이하 이 조에서 "코넥스 상장주식"이라 한다)을 말한다. ③ 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 투자신탁 등"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 "투자신탁등"이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다. 1. 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로한다. 2. 국내 자산에만 투자할 것

주1) 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항 참고 주2) 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항 참고

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 고위험고수익투자신탁등으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다. ※ "벤처기업투자신탁"이란 「조세특례제한법」 제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁으로서(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」 일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다) 다음 각 항의 요건을 갖춘 신탁을 말합니다. ① 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(동법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

② 통장에 의하여 거래되는 것일 것

③ 투자신탁의 설정일부터 6개월 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목 1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 합니다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1)「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제2조제2항에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 아니하게 된 이후 7년이 지나지 아니한 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 「조세특례제한법」 제10조제1항에 따른 중견기업에 가목 1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

④ 제3항의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 항 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 제3항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 제3항 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 35 이상이어야 합니다. ※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

※ 투자일임회사는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등의 경우에는 제1항 및 제4항을 적용하지 않습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자(같은 호 마목에 따른 투자일임회사는 제외한다)일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것 ※ 투자일임회사는 다음 각 항의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 투자일임회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다. ① 투자일임업 등록일로부터 2년이 경과하고, 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것 ② 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (투자일임업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 투자일임업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 투자일임재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것

※ 신탁회사는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것

※ 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 집합투자회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측등에 참여할 수 있습니다. ① 일반사모집합투자업 등록일로부터 2년이 경과하고, 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것 ② 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (일반사모집합투자업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 일반사모집합투자업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 집합투자재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것 ※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사(또는 신탁회사), 일반사모집합투자업을 등록한 집합투자회사로 참여하는 경우 상기 요건에 해당하는 투자일임회사(또는 신탁회사) 또는 고유재산임을 확약하는 확약서 및 투자일임재산(또는 신탁재산) 구성내역을 기재한 수요예측참여 총괄집계표를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다. 대표주관회사인 신영증권㈜가 주관하는 수요예측에 참여하기 위한 모든 기관투자자는 주금납입능력 확인 등에 관한 확약서를 제출하여야 하며, 미제출시 수요예측 참여가 불가합니다. ※ 부동산신탁회사는 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.

주6)

배정주식수(비율)의 변경 ① 청약자 유형군에 따른 배정비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과 및
우리사주조합과 기관투자자의 청약 결과에 따라 청약일 및 청약일 전에 변경될 수 있습니다. ② 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 청약자 유형군에 합산하여 배정할 수 있습니다. (『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 -Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 라. 청약결과 배정방법』 참조) ③ 잔여주식이 있는 경우에는
인수단
이 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정합니다. ④「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다. ⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25% 이상을 배정합니다. ⑥ ④, ⑤에도 불구하고 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁등 또는 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

주7)

주당모집가액 : 대표주관회사인 신영증권㈜와 제닉스㈜가
협의한 확정공모가액 40,000원입니다.

주8)

모집총액은 대표주관회사와 발행회사가
협의한 확정공모가액 40,000원을 기준으로 하여 계산한 금액입니다.

주9)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 근거하여 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상 공모할 주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경될 수 있습니다.

주10)
금번 공모는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제10조의3 제1항에 해당하지 않으므로 일반청약자에 대한 환매청구권을 부여하지 않습니다.

다. 매출의 방법 등
(1) 매출의 방법

【매출방법 : 일반공모】

구분
주식수
비율
비고

우리사주조합
8,615주
3.0%
우선배정

일반공모
278,545주
97.0%
고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
287,160주
100.0%
-

【매출 세부내역】

구분
주식수
배정비율
주당공모가액
매출총액
비고

우리사주조합
8,615주
3.0%
40,000원
344,600,000원
우선배정

일반청약자
71,790
25.00%
2,871,600,000원
-

기관투자자
206,755
72.00%
8,270,208,000원
고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
287,160주
100.0%
11,486,400,000원
-

주1) 매출대상 주식에 대한 인수비율은 다음과 같습니다.

구분
배정주식수(주)
주당매출가액
인수비율
인수금액(원)

대표주관회사
신영증권㈜
258,444
40,000원
90%
10,337,760,000

인수회사
케이비증권㈜
28,716
10%
1,148,640,000

합계
287,160
100%
11,486,400,000

주2) 금번 매출에서 우리사주조합에 매출주식 중
8,615주(3.0%)
를 우선 배정하였습니다.

주3) 금번 매출에서 일반청약자에게 배정된 매출물량은 아래와 같이 대표주관회사인 신영증권㈜와 인수회사인 케이비증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

구분
일반청약대상 매출주식수
주당매출가액
일반청약대상 매출총액(원)

대표주관회사
신영증권㈜
64,611주
40,000원
2,584,440,000원

인수회사
케이비증권㈜
7,179주
287,160,000원

합계
71,790주
2,871,600,000원

주4)
금번 매출에서 기관투자자(고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 포함)에게 배정된 매출물량은 대표주관회사인 신영증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

주5)

기관투자자 : 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 의한 다음 각 목에 해당하는 자를 말합니다. 가. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 동법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자

나. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제182조에 따라 금융위원회에 등록되거나 동법 제249조의6 또는 제249조의10에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구

다. 「국민연금법」에 의하여 설립된 국민연금공단

라. 「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부

마. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사"라 한다)

바. 상기 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(이하 "신탁회사"라 한다)

아. 「금융투자업규정」 제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 "부동산신탁회사"라 한다)

※ 금번 매출과 관련하여 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조제1항제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측 참여는 허용되지 않습니다.

※ 고위험고수익투자신탁등이란 「조세특례제한법」제91조의15 제1항 및「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각항의 요건을 모두 갖춘 것을 말합니다. ① 「조세특례제한법」 제91조의15 제1항에 따른 고위험고수익채권투자신탁(이하 "고위험고수익채권투자신탁"이라 한다). 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일이 속하는 분기 또는 그 다음 분기 말일 전 영업일까지 수요예측에 참여하는 경우에는 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 및 같은 조 제5항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 고위험고수익채권의 보유비율이 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 각 목의 비율 이상이어야 합니다. ② 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항에 따른 고위험고수익투자신탁(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)으로서 최초 설정일ㆍ설립일이 2023년 12월 31일 이전일 것. 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만인 경우에는 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.

【 고위험고수익채권투자신탁 】

『조세특례제한법』 제91조의15(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례) ① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 “고위험고수익채권투자신탁”이라 한다)에 2024년 12월 31일까지 가입하는 경우 해당 고위험고수익채권투자신탁에서 받는 이자소득 또는 배당소득은 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다. 『조세특례제한법 시행령』 제93조(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례) ① 법 제91조의15제1항에서 “대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등”이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 “투자신탁등”이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다.

1. 다음 각 목의 구분에 따른 요건을 갖출 것

가. 공모집합투자기구(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제9조제18항에 따른 집합투자기구 중 같은 조 제19항에 따른 사모집합투자기구를 제외한 것을 말한다. 이하 이 조에서 같다)인 투자신탁등의 경우: 신용등급(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자 2 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급을 말한다. 이하 이 조에서 같다)이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제2조제1호나목에 따른 사채 중 같은 법 제59조에 따른 단기사채등에 해당하는 사채(이하 이 조에서 “단기사채”라 한다)의 경우에는 A3+ 이하]인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것

나. 공모집합투자기구가 아닌 투자신탁등의 경우: 신용등급이 A+, A 또는 A-(단기사채의 경우에는 A2+, A2 또는 A2-)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 15 이상이고, 신용등급이 BBB+ 이하(단기사채의 경우에는 A3+ 이하)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상일 것

2. 국내 자산에만 투자할 것

【 고위험고수익투자신탁 】

『조세특례제한법』 제91조의15(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례) ① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권 또는 대통령령으로 정하는 주권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)에 2017년 12월 31일까지 가입하는 경우 1명당 투자금액 3천만원(모든 금융회사에 투자한 투자신탁 등의 합계액을 말한다) 이하인 투자신탁 등에서 받는 이자소득 또는 배당소득에 대해서는 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다. 『조세특례제한법 시행령』 제93조(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례) ① 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 채권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자(이하 이 조에서 "신용평가업자"라 한다) 2명 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제59조에 따른 단기사채등(같은 법 제2조제1호나목에 따른 권리에 한정한다.)의 경우 A3+ 이하]인 사채권(이하 이 조에서 "비우량채권"이라 한다)을 말한다. ② 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 주권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제11조제2항에 따른 코넥스시장에 상장된 주권(이하 이 조에서 "코넥스 상장주식"이라 한다)을 말한다. ③ 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 투자신탁 등"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 "투자신탁등"이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다. 1. 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로한다. 2. 국내 자산에만 투자할 것

주1) 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항 참고 주2) 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항 참고

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 고위험고수익투자신탁등으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다. ※ "벤처기업투자신탁"이란 「조세특례제한법」 제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁으로서(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」 일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다) 다음 각 항의 요건을 갖춘 신탁을 말합니다. ① 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(동법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

② 통장에 의하여 거래되는 것일 것

③ 투자신탁의 설정일부터 6개월 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목 1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 합니다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1)「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제2조제2항에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 아니하게 된 이후 7년이 지나지 아니한 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 「조세특례제한법」 제10조제1항에 따른 중견기업에 가목 1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

④ 제3항의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 항 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 제3항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 제3항 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 35 이상이어야 합니다. ※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

※ 투자일임회사는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등의 경우에는 제1항 및 제4항을 적용하지 않습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자(같은 호 마목에 따른 투자일임회사는 제외한다)일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것 ※ 투자일임회사는 다음 각 항의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 투자일임회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다. ① 투자일임업 등록일로부터 2년이 경과하고, 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것 ② 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (투자일임업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 투자일임업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 투자일임재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것

※ 신탁회사는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것

※ 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 집합투자회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측등에 참여할 수 있습니다. ① 일반사모집합투자업 등록일로부터 2년이 경과하고, 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것 ② 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (일반사모집합투자업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 일반사모집합투자업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 집합투자재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것 ※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사(또는 신탁회사), 일반사모집합투자업을 등록한 집합투자회사로 참여하는 경우 상기 요건에 해당하는 투자일임회사(또는 신탁회사) 또는 고유재산임을 확약하는 확약서 및 투자일임재산(또는 신탁재산) 구성내역을 기재한 수요예측참여 총괄집계표를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다. 대표주관회사인 신영증권㈜가 주관하는 수요예측에 참여하기 위한 모든 기관투자자는 주금납입능력 확인 등에 관한 확약서를 제출하여야 하며, 미제출시 수요예측 참여가 불가합니다. ※ 부동산신탁회사는 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.

주6)

배정주식수(비율)의 변경 ① 청약자 유형군에 따른 배정비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과 및
우리사주조합과 기관투자자의 청약 결과에 따라 청약일 및 청약일 전에 변경될 수 있습니다. ② 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 청약자 유형군에 합산하여 배정할 수 있습니다. (『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 -Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 라. 청약결과 배정방법』 참조) ③ 잔여주식이 있는 경우에는
인수단이 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정합니다. ④「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다. ⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25% 이상을 배정합니다. ⑥ ④, ⑤에도 불구하고 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁등 또는 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

주7)

주당매출가액 : 대표주관회사인 신영증권㈜와 제닉스㈜가
협의한 확정공모가액 40,000원입니다.

주8)

매출총액은 대표주관회사와 발행회사가
협의한 확정공모가액 40,000원을 기준으로 하여 계산한 금액입니다.

주9)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 근거하여 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상 공모할 주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경될 수 있습니다.

주10)
금번 공모는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제10조의3 제1항에 해당하지 않으므로 일반청약자에 대한 환매청구권을 부여하지 않습니다.

(2) 매출의 위탁(또는 재위탁)에 관한 사항

수탁자의 명칭 및 주소
위탁의 내용 및 조건
매출잔량이 발생한 경우의 처리방법

제닉스㈜ (충청남도 천안시 서북구 직산읍 부송로 165-33)
제닉스㈜ 보유주식 287,160주를 수요예측 후 결정된 공모가액으로 매출
총액인수계약서 상에서 정하는 방법에 따라 인수인이 자기계산으로 인수

(3) 매출대상주식의 소유자에 관한 사항

(단위: 주)

보유자
회사와의 관계
증권의 종류
매출전 보유증권수
매출증권수 주)
매출후 보유증권수

제닉스㈜
본인
보통주
287,160
287,160
-

주)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 근거하여 정정신고서상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상의 공모주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경 가능합니다. 또한, 수요예측 절차 후 발행회사와 매출주주간 협의에 따라 매출주주 및 매출주주의 공모대상주식 비율은 변경될 수 있습니다.

라. 상장규정에 따른 상장주선인의 의무 취득분에 관한 사항

【「코스닥시장 상장규정」에 따른 상장주선인의 의무 취득분 내역】

구분
취득 주식수
주당 취득가액
취득총액
비고

신영증권㈜
19,800주
40,000원
792,000,000원
-

주1)

주당 취득가액 및 취득총액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여
결정한 확정공모가액 40,000원 기준입니다.

주2)

상기 취득분은 모집(매출)주식과는 별도로 신주로 발행되어 상장주선인이 취득하게 됩니다. 단, 모집ㆍ매출하는 물량의 청약이 미달될 경우, 주당 취득가액이 변경될 경우에는 주식수가 변동될 수 있습니다.
관련된 내용은『제1부 모집 또는 매출에관한 사항 - Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 5. 인수 등에 관한 사항』부분을 참조하시기 바랍니다.

주3)
동 상장주선인 의무취득분은 코스닥시장 상장규정에 의거하여, 공모주식수량의 100분의 3을 사모의 방식으로 취득하게 되며, 동 취득금액이 10억원을 초과할 경우 10억원을 한도로 취득하게 됩니다. 이에 따라, 공모확정가액에 따라 그 취득수량이 변동될 수 있습니다.

주4)
동 상장주선인의 의무취득분은 코스닥시장 상장규정에 의거하여, 상장일로부터 3개월간 계속 보유하여야 하며, 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다.

(주3) 정정 전

3. 공모가격 결정방법

본 장은 공모가격 결정방법의 개요 및 절차를 안내하는 장으로,
구체적인 (희망)공모가 산정 방식에 대한 정보는 'IV.인수인의 의견(분석기관의 평가의견)'을 참조하시기 바랍니다.

가. 공모가격 결정 절차

금번 제닉스㈜의 코스닥시장 상장 공모를 위한 공모가격은「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조(주식의 공모가격 결정 등)에서 정하는 수요예측에 의한 방법에 따라 결정됩니다. 동 규정 제5조제1항제2호에 의한 수요예측을 실시할 예정이며, 금번 공모 시에는 동 규정 제5조제1항제2호의 단서조항은 적용하지 않습니다. 한편, 수요예측을 통한 개략적인 공모가격 결정 절차는 다음과 같습니다.

[수요예측을 통한 공모가격 결정 절차]

① 수요예측 안내
② IR 실시
③ 수요예측 접수

수요예측 안내 공고
기관투자자 IR 실시
기관투자자 수요예측 접수

④ 공모가격 결정
⑤ 물량 배정
⑥ 배정물량 통보

수요예측 결과 및 증시 상황 등 감안, 대표주관회사와 발행회사가 최종 협의하여 공모가격 결정
확정공모가격 이상의 가격을 제시한 기관투자자 대상으로 질적인 측면을 고려하여 물량 배정
기관투자자 배정물량을 대표주관회사 홈페이지 통하여 개별 통보

나. 공모가격 산정 개요

대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜의 코스닥시장 상장을 위한 공모와 관련하여 당사의 영업현황, 산업전망 및 주식시장 상황 등을 고려하여 희망공모가액을 다음과 같이 제시합니다.

구분
내용

주당 희망공모가액
28,000원 ~ 34,000원

확정공모가액 결정방법
수요예측 결과 및 주식시장의 상황 등을 감안한 후 대표주관회사와발행회사가 협의하여 확정공모가액을 결정할 예정입니다.

수요예측 결과 반영 여부
수요예측에 참여한 기관별 자산규모, 장기보유 성향 등을 고려하여참여수량을 집계하고, 가중평균 가격을 산정한 후 시장상황 등을 종합적으로 고려하여 확정 공모가격 결정의 근거로 활용합니다.

(1) 상기 도표에서 제시한 주당 희망공모가액 범위는 제닉스㈜의 실질적인 가치를 의미하는 절대적 평가액이 아닙니다. 또한 향후 발생할 수 있는 경기변동에 따른 위험, 당사의 영업 및 재무에 대한 위험, 산업에 대한 위험, 당사가 속한 산업의 성장성, 주식시장 상황의 변동가능성 등이 반영되지 않았음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

(2) 대표주관회사인 신영증권㈜는 상기와 같이 제시된 희망공모가액을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시할 예정이며, 확정 공모가액은 동 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 고려하여 발행회사와 대표주관회사가 협의하여 최종 확정할 예정입니다.

(중략)

(주3) 정정 후

3. 공모가격 결정방법

본 장은 공모가격 결정방법의 개요 및 절차를 안내하는 장으로,
구체적인 (희망)공모가 산정 방식에 대한 정보는 'IV.인수인의 의견(분석기관의 평가의견)'을 참조하시기 바랍니다.

가. 공모가격 결정 절차

금번 제닉스㈜의 코스닥시장 상장 공모를 위한 공모가격은「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조(주식의 공모가격 결정 등)에서 정하는 수요예측에 의한 방법에 따라 결정됩니다. 동 규정 제5조제1항제2호에 의한 수요예측을 실시할 예정이며, 금번 공모 시에는 동 규정 제5조제1항제2호의 단서조항은 적용하지 않습니다. 한편, 수요예측을 통한 개략적인 공모가격 결정 절차는 다음과 같습니다.

[수요예측을 통한 공모가격 결정 절차]

① 수요예측 안내
② IR 실시
③ 수요예측 접수

수요예측 안내 공고
기관투자자 IR 실시
기관투자자 수요예측 접수

④ 공모가격 결정
⑤ 물량 배정
⑥ 배정물량 통보

수요예측 결과 및 증시 상황 등 감안, 대표주관회사와 발행회사가 최종 협의하여 공모가격 결정
확정공모가격 이상의 가격을 제시한 기관투자자 대상으로 질적인 측면을 고려하여 물량 배정
기관투자자 배정물량을 대표주관회사 홈페이지 통하여 개별 통보

나. 공모가격 산정 개요

대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜의 코스닥시장 상장을 위한 공모와 관련하여 당사의 영업현황, 산업전망 및 주식시장 상황 등을 고려하여
확정공모가액을 다음과 같이 결정하였습니다.

구분
내용

주당 희망공모가액
28,000원 ~ 34,000원

확정공모가액 결정방법

수요예측 결과 및 주식시장의 상황 등을 감안한 후 대표주관회사와발행회사가 협의하여
확정공모가액을 40,000원으로 결정하였습니다.

수요예측 결과 반영 여부
수요예측에 참여한 기관별 자산규모, 장기보유 성향 등을 고려하여참여수량을 집계하고, 가중평균 가격을 산정한 후 시장상황 등을 종합적으로 고려하여 확정 공모가격 결정의 근거로 활용합니다.

(1) 상기 도표에서 제시한 주당 희망공모가액 범위는 제닉스㈜의 실질적인 가치를 의미하는 절대적 평가액이 아닙니다. 또한 향후 발생할 수 있는 경기변동에 따른 위험, 당사의 영업 및 재무에 대한 위험, 산업에 대한 위험, 당사가 속한 산업의 성장성, 주식시장 상황의 변동가능성 등이 반영되지 않았음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

(2) 대표주관회사인 신영증권㈜는 상기와 같이 제시된 희망공모가액을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시
하였으며
,
확정 공모가액은 동 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 고려하여 발행회사와 대표주관회사가 협의하여
40,000원으로 확정하였습니다.

(중략)

(13) 수요예측 결과

(가) 수요예측 참여내역

(단위: 건, 주)

구 분
국내기관투자자
해외기관투자자
합 계

운용사(집합)
운용사(고유)
투자매매중개업자
연기금,은행, 보험
투자일임사(고유, 일임)
기타
거래실적(유)(주)
거래실적(무)

공모
사모

건수
60
974
289
24
30
592
134
71
12
2,186

수량
26,500,000
241,045,000
49,743,000
11,880,000
14,280,000
81,554,000
52,525,000
20,176,000
1,981,000
499,684,000

경쟁률
55.77
507.25
104.68
25.00
30.05
171.62
110.53
42.46
4.17
1,051.52

주)
인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 기관투자자입니다.

(나) 수요예측 신청가격 분포

구 분
국내기관투자자
해외기관투자자
합 계

운용사(집합)
운용사(고유)
투자매매중개업자
연기금,은행, 보험
투자일임사(고유, 일임)
기타
거래실적(유)(주1)
거래실적(무)

공모
사모

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량

밴드상단의 130% 초과
19
8,377,000
185
46,816,000
50
7,241,000
12
5,940,000
4
1,915,000
107
17,501,000
17
6,982,000
18
8,910,000
4
1,034,000
416
104,716,000

밴드상단의 120% 초과~밴드상단의 130% 이하
22
9,713,000
496
119,446,000
144
23,583,000
9
4,455,000
11
4,940,000
327
35,531,000
56
23,144,000
2
514,000
1
495,000
1,068
221,821,000

밴드상단의 110% 초과~밴드상단의 120% 이하
16
7,405,000
250
64,590,000
89
17,812,000
3
1,485,000
15
7,425,000
146
25,719,000
59
21,884,000
51
10,752,000
7
452,000
636
157,524,000

밴드 상단 초과~밴드상단의 110% 이하
-
-
2
126,000
-
-
-
-
-
-
2
383,000
1
495,000
-
-
-
-
5
1,004,000

밴드 상단
1
15,000
20
2,483,000
3
137,000
-
-
-
-
5
883,000
1
20,000
-
-
-
-
30
3,538,000

밴드 상위 75% 초과~100% 미만
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 상위 50% 초과~75% 이하
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 상위 25% 초과~50% 이하
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 중간값 초과~상위 25% 이하
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 중간값
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 중간값 미만 ~하위 25% 이상
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 하위 25% 미만~50% 이상
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 하위 50% 미만∼75% 이상
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 하위 75% 미만~100% 초과
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드하단
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
36,000
-
-
-
-
-
-
1
36,000

밴드하단 이하
-
-
3
1,260,000
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3
1,260,000

미제시
2
990,000
18
6,324,000
3
970,000
-
-
-
-
4
1,501,000
-
-
-
-
-
-
27
9,785,000

합계
60
26,500,000
974
241,045,000
289
49,743,000
24
11,880,000
30
14,280,000
592
81,554,000
134
52,525,000
71
20,176,000
12
1,981,000
2,186
499,684,000

주1)
인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 기관투자자입니다.

주2)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조의2에 의거하여 관계인수인으로 구분되는 기관은 금번 수요예측 참여 시 신청가격을 제시하지 않았습니다.

과거 양식으로 작성한 수요예측 신청가격 분포는 다음과 같습니다.

(단위: 건, 주, %)

구분
참여건수 기준
신청수량 기준

참여건수(건)
비율
신청수량(주)
비율

가격미제시
27
1.24%
9,785,000
1.96%

40,000원 초과
1,492
68.25%
328,259,000
65.69%

40,000원
621
28.41%
154,280,000
30.88%

34,000원 초과 ~40,000원 미만
12
0.55%
2,526,000
0.51%

34,000원

30
1.37%
3,538,000
0.71%

34,000원 미만
4
0.18%
1,296,000
0.26%

합계
2,186
100.00%
499,684,000
100.00%

(다) 의무보유확약기간별 수요예측 참여내역

(단위: 건, 주, 원)

구 분
국내 기관투자자

운용사(집합)
운용사(고유)
투자매매중개업자
연기금, 은행, 보험
투자일임사(고유, 일반)
기타

공모
사모

건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격

6개월 확약
-
-
-
2
525,000
40,229
1
76,000
45,000
-
-
-
-
-
-
2
654,000
40,000
-
-
-

3개월 확약
2
666,000
45,000
13
3,676,000
43,483
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
8,000
40,000
-
-
-

1개월 확약
-
-
-
9
2,494,000
40,994
1
74,000
40,000
-
-
-
-
-
-
3
394,000
37,223
-
-
-

15일 확약
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

-
-
-

미확약
58
25,834,000
40,985
950
234,350,000
41,152
287
49,593,000
41,364
24
11,880,000
43,879
30
14,280,000
41,484
586
80,498,000
41,477
134
52,525,000
41,850

합계
60
26,500,000
-
974
241,045,000
-
289
49,743,000
-
24
11,880,000
-
30
14,280,000
-
592
81,554,000
-
134
52,525,000
-

구 분
외국 기관투자자
합계

거래실적(유)(주1)
거래실적(무)

건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격

6개월 확약
-
-
-
-
-
-
5
1,255,000
40,398

3개월 확약
-
-
-
-
-
-
16
4,350,000
43,709

1개월 확약
-
-
-
-
-
-
13
2,962,000
40,468

15일 확약
-
-
-
-
-
-
-
-
-

미확약
71
20,176,000
42,310
12
1,981,000
43,609
2,152
491,117,000
41,426

합계
71
20,176,000
-
12
1,981,000
-
2,186
499,684,000
-

주)
인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자입니다.

(라) 주당 확정 공모가액의 결정

상기와 같은 수요예측 결과 및 시장상황 등을 고려하여 제닉스㈜와 대표주관회사가 합의하여 1주당 확정공모가액을 40,000원으로 결정하였습니다.

(마) 물량배정대상자 가격범위

1주당 확정공모가액인 40,000원 이상 가격 제시자 및 가격 미제시자(관계인수인)에게 기관청약자 물량을 배정하였습니다.

(중략)

(주4) 정정 전

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 모집 또는 매출 조건

항 목
내 용

모집 또는 매출주식의 수
보통주 660,000주

주당 모집가액 또는 매출가액
예정가액
28,000원 주2)

확정가액
-

모집총액 또는 매출총액
예정가액
18,480,000,000원

확정가액
-

청약기일 주1)
우리사주조합
개시일
2024년 09월 19일

종료일
2024년 09월 19일

기관투자자 (고위험고수익투자신탁등, 벤처기업투자신탁 포함)
개시일
2024년 09월 19일

종료일
2024년 09월 20일

일반청약자
개시일
2024년 09월 19일

종료일
2024년 09월 20일

청 약 단 위
주3)

청약증거금 주4)
우리사주조합
100%

기관투자자 (고위험고수익투자신탁등, 벤처기업투자신탁 포함)
-

일반청약자
50%

납 입 기 일
2024년 09월 24일

주1)
청약기일

① 우리사주조합 청약일: 2024년 09월 19일

② 기관투자자 청약일: 2024년 09월 19일 ~ 09월 20일

③ 일반청약자 청약일:
2024년 09월 19일 ~ 09월 20일

※ 상기의 일정은 효력발생일의 변경, 회사 상황 및 주식시장의 상황에 따라 변경될 수 있음에 유의하시기 바랍니다.

주2) 주당 공모가액은 희망공모가액 중 최저가액으로서, 청약일 전 신영증권㈜가 수요예측을 실시하며, 동 수요예측 결과를 반영하여 대표주관회사와 발행회사인 제닉스㈜가 협의하여 주당 확정공모가액을 최종 결정할 것입니다.

(중략)

(5) 일반청약자의 청약한도 및 청약단위

① 일반청약자는 대표
주관회사인 신영증권㈜,
인수회사인 케이비증권㈜ 각 본ㆍ지점에서 청약이 가능합니다. ② 신영증권㈜,
케이비증권㈜의 1인당 청약한도, 청약단위는 아래와 같으며, 기타사항은 신영증권㈜,
케이비증권㈜
가 투명하고 공정하게 정하여 공시한 방법에 의합니다. 단, 청약단위와 상이한 청약수량은 그 청약수량 하위의 청약단위로 청약한 것으로 간주합니다.

[신영증권㈜의 일반청약자 배정물량, 최고 청약한도 및 청약증거금률]

구 분
일반청약자 배정물량
최고 청약한도
청약증거금률

신영증권㈜
148,500주 ~ 178,200주
12,000주 ~ 15,000주
50%

주1)

신영증권㈜의 일반청약자 청약한도는 청약자격별로 상이합니다.

□ 우대(300%)그룹의 청약한도:
12,000주 ~ 15,000주 □ 일반(200%)그룹의 청약한도:
8,000주 ~ 10,000주 □ 일반(100%)그룹의 청약한도:
4,000주 ~ 5,000주

주2)

신영증권㈜의 그룹별 산정기준 및 청약수량 차등적용

구분
청약수량 차등
산정기준
최고 청약한도

우대고객
300%까지 가능
산정일 직전월부터 과거 3개월 자산 매일 평가금액 5천만원 이상 & 연수입 30만원 이상 고객
12,000주 ~ 15,000주

일반고객
200%까지 가능
산정일 직전월부터 과거 3개월 자산 매일 평가금액 1천만원 이상 고객
8,000주 ~ 10,000주

100%까지 가능
상기 조건 이외 고객
4,000주 ~ 5,000주

[신영증권㈜의 청약주식별 청약단위]

청약주식수
청약단위

50주 이상 ~ 100주 이하
10주

100주 초과 ~ 1,000주 이하
100주

1,000주 초과 ~ 5,000주 이하
200주

5,000주 초과 ~ 10,000주 이하
500주

10,000주 초과
1,000주

[케이비증권㈜의 일반청약자 배정물량, 최고청약한도 및 청약증거금률]

구 분
일반청약자 배정물량
최고 청약한도
청약증거금율

케이비증권㈜
16,500주~ 19,800주
주)
50%

주)

케이비증권㈜의 일반청약자(100%) 최고청약한도는 500주 ~ 600주이나 케이비증권㈜의 우대기준 및 청약단위에 따라 청약 한도는 다음과 같습니다. 단, 아래 기재된 청약주식별 청약단위에 의거하여, 120% 우대고객은 600주 ~ 720주가 아닌, 600주 ~700주의 청약한도가 적용되고, 250% 우대고객은 1,250주 ~ 1,500주가 아닌, 1,200주 ~ 1,500주의 청약한도가 적용됩니다.

구분
청약한도

일반
100%
500주 ~ 600주

우대
120%
600주 ~ 700주

150%
750주 ~ 900주

200%
1,000주 ~ 1,200주

250%
1,200주 ~ 1,500주

300%
1,500주 ~ 1,800주

[케이비증권 청약주식별 청약단위]

청약주식수
청약단위

10주 이상 ~ 100주 이하
10주

100주 초과 ~ 1,000주 이하
50주

1,000주 초과
100주

(중략)

라. 청약결과 배정방법

(1) 공모주식 배정비율

① 우리사주
조합에게 공모물량

3.0%
인

19,800주
를 배정합니다.

② 기관투자자에게 공모물량 중

67.0% ~ 75.0%
인
442,200주 ~ 495,000주
를 배정합니다.
③ 일반청약자에게 공모물량 중 25.0% ~ 30.0%인 165,000주 ~ 198,000주를 배정합니다.

④ 상기 ①, ②, ③항의 청약자 유형군에 따른 배정 비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과에 따라 청약일 전에 변경될 수 있습니다. 한편, 상기 청약자 유형군에 따른 배정
분 중 청약 미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 항의 배정분에 합산하여 배정할 수 있습니다.
⑤ 단,
인수회사
및
인수회사
의 이해관계인, 발행회사의 이해관계인(단, 증권 인수업무 등에 관한 규정 제2조 제9호의 가목 및 라목의 임원을 제외) 및 기타 금번 공모와 관련하여 발행회사 또는 인수회사에 용역을 제공하는 등 중대한 이해관계가 있는 자는 배정 대상에서 제외됩니다.

「증권 인수업무에 등에 관한 규정」제9조제1항제3호에 따라 일반청약자에 전체 공모주식의 25% 이상을 배정합니다.
특히, 동 규정 제9조제1항제6호에 의거하여 일반청약자에게 공모주식 25%인 165,000주에 우리사주조합 청약 결과에 따른 우리사주조합 미청약 잔여주식의 전부 또는 일부(최대 공모주식의 5%, 33,000주)를 합하여 일반청약자에게 배정할 수 있습니다.

「증권 인수업무에 등에 관한 규정」제9조 제
1항 제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다. 다만, 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁등에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25% 이상을 배정합니다. 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

(2) 배정방법 청약 결과 공모주식의
배정은 수요예측 결과 결정된 확정공모가액으로 발행회사와 대표주관회사인 신영증권㈜와
인수회사인 케이비증권㈜가 사전에 총액인수계약서 상에서 약정한 배정기준에 의거 다음과 같이 배정합니다.

① 우리사주조합은
배정주식수(
19,800주
) 내에서 청약한 주식수대로 배정합니다.

② 금번 IPO는
우리사주조합 청약 결과에 따라
일반청약자에게는 165,000주에서 198,000주 이하를 배정할 예정으로서 균등방식 배정 예정물량은 82,500주 ~ 99,000주이상이며, 균등방식의 세부 방법은 일괄청약방식입니다
. 균등방식 배정물량을 제외한 나머지 일반청약자 배정은 전부 비례방식으로 배정이 이루어집니다.

(중략)

(주4) 정정 후

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 모집 또는 매출 조건

항 목
내 용

모집 또는 매출주식의 수
보통주 660,000주

주당 모집가액 또는 매출가액
예정가액
28,000원 주2)

확정가액

40,000원

모집총액 또는 매출총액
예정가액
18,480,000,000원

확정가액
26,400,000,000원

청약기일 주1)
우리사주조합
개시일
2024년 09월 19일

종료일
2024년 09월 19일

기관투자자 (고위험고수익투자신탁등, 벤처기업투자신탁 포함)
개시일
2024년 09월 19일

종료일
2024년 09월 20일

일반청약자
개시일
2024년 09월 19일

종료일
2024년 09월 20일

청 약 단 위
주3)

청약증거금 주4)
우리사주조합
100%

기관투자자 (고위험고수익투자신탁등, 벤처기업투자신탁 포함)
-

일반청약자
50%

납 입 기 일
2024년 09월 24일

주1)
청약기일

① 우리사주조합 청약일: 2024년 09월 19일

② 기관투자자 청약일: 2024년 09월 19일 ~ 09월 20일

③ 일반청약자 청약일:
2024년 09월 19일 ~ 09월 20일

※ 상기의 일정은 효력발생일의 변경, 회사 상황 및 주식시장의 상황에 따라 변경될 수 있음에 유의하시기 바랍니다.

주2)
주당 공모가액은 희망공모가액 중 최저가액으로서,
청약일 전 신영증권㈜가
실시한 수요예측 결과를 반영하여 대표주관회사와 발행회사인 제닉스㈜가 협의하
여

주당 확정공모가액을

40,000원으로 최
종 결정하였습니다.

(중략)

(5) 일반청약자의 청약한도 및 청약단위
① 일반청약자는 대표
주관회사인 신영증권㈜,
인수회사인 케이비증권㈜ 각 본ㆍ지점에서 청약이 가능합니다. ② 신영증권㈜,
케이비증권㈜의 1인당 청약한도, 청약단위는 아래와 같으며, 기타사항은 신영증권㈜,
케이비증권㈜
가 투명하고 공정하게 정하여 공시한 방법에 의합니다. 단, 청약단위와 상이한 청약수량은 그 청약수량 하위의 청약단위로 청약한 것으로 간주합니다.

[신영증권㈜의 일반청약자 배정물량, 최고 청약한도 및 청약증거금률]

구 분
일반청약자 배정물량
최고 청약한도
청약증거금률

신영증권㈜
148,500주
12,000주
50%

주1)

신영증권㈜의 일반청약자 청약한도는 청약자격별로 상이합니다.

□ 우대(300%)그룹의 청약한도:

12,000주 □ 일반(200%)그룹의 청약한도:

8,000주 □ 일반(100%)그룹의 청약한도:

4,000주

주2)

신영증권㈜의 그룹별 산정기준 및 청약수량 차등적용

구분
청약수량 차등
산정기준
최고 청약한도

우대고객
300%까지 가능
산정일 직전월부터 과거 3개월 자산 매일 평가금액 5천만원 이상 & 연수입 30만원 이상 고객
12,000주

일반고객
200%까지 가능
산정일 직전월부터 과거 3개월 자산 매일 평가금액 1천만원 이상 고객
8,000주

100%까지 가능
상기 조건 이외 고객
4,000주

[신영증권㈜의 청약주식별 청약단위]

청약주식수
청약단위

50주 이상 ~ 100주 이하
10주

100주 초과 ~ 1,000주 이하
100주

1,000주 초과 ~ 5,000주 이하
200주

5,000주 초과 ~ 10,000주 이하
500주

10,000주 초과
1,000주

[케이비증권㈜의 일반청약자 배정물량, 최고청약한도 및 청약증거금률]

구 분
일반청약자 배정물량
최고 청약한도
청약증거금율

케이비증권㈜
16,500주
주)
50%

주)

케이비증권㈜의 일반청약자(100%) 최고청약한도는
500주이나 케이비증권㈜의 우대기준 및 청약단위에 따라 청약 한도는 다음과 같습니다. 단, 아래 기재된 청약주식별 청약단위에 의거하여, 250% 우대고객은

1,250주가 아닌,
1,200주의 청약한도가 적용됩니다.

구분
청약한도

일반
100%
500주

우대
120%
600주

150%
750주

200%
1,000주

250%
1,200주

300%
1,500주

[케이비증권 청약주식별 청약단위]

청약주식수
청약단위

10주 이상 ~ 100주 이하
10주

100주 초과 ~ 1,000주 이하
50주

1,000주 초과
100주

(중략)

라. 청약결과 배정방법

(1) 공모주식 배정비율

① 우리사주
조합에게 공모물량

3.0%
인

19,800주
를 배정합니다.

② 기관투자자에게 공모물량 중

72.0%
인
475,200주
를 배정합니다.
③ 일반청약자에게 공모물량 중
25.0%인 165,000주
를 배정합니다.

④ 상기 ①, ②, ③항의 청약자 유형군에 따른 배정 비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과에 따라 청약일 전에 변경될 수 있습니다. 한편, 상기 청약자 유형군에 따른 배정
분 중 청약 미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 항의 배정분에 합산하여 배정할 수 있습니다.
⑤ 단,
인수회사
및
인수회사
의 이해관계인, 발행회사의 이해관계인(단, 증권 인수업무 등에 관한 규정 제2조 제9호의 가목 및 라목의 임원을 제외) 및 기타 금번 공모와 관련하여 발행회사 또는 인수회사에 용역을 제공하는 등 중대한 이해관계가 있는 자는 배정 대상에서 제외됩니다.

「증권 인수업무에 등에 관한 규정」제9조제1항제3호에 따라 일반청약자에 전체 공모주식의 25%

를

배정합니다.

「증권 인수업무에 등에 관한 규정」제9조 제
1항 제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다. 다만, 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁등에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25% 이상을 배정합니다. 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

(2) 배정방법 청약 결과 공모주식의
배정은 수요예측 결과 결정된 확정공모가액으로 발행회사와 대표주관회사인 신영증권㈜와
인수회사인 케이비증권㈜가 사전에 총액인수계약서 상에서 약정한 배정기준에 의거 다음과 같이 배정합니다.

① 우리사주조합은
배정주식수(
19,800주
) 내에서 청약한 주식수대로 배정합니다.

② 금번 IPO는
우리사주조합 청약 결과에 따라
일반청약자에게는
165,000주
를 배정할 예정으로서 균등방식 배정 예정물량은
82,500주
이상이며, 균등방식의 세부 방법은 일괄청약방식입니다
. 균등방식 배정물량을 제외한 나머지 일반청약자 배정은 전부 비례방식으로 배정이 이루어집니다.(중략)

(주5) 정정 전

5. 인수 등에 관한 사항

가. 인수방법에 관한 사항

[인수방법: 총액인수]

인수인
인수주식의 수량
인수금액
인수조건

구분
명칭
주소

대표주관회사
신영증권㈜
서울시 영등포구 국제금융로8길 16
594,000주
16,632,000,000원
총액인수

인수회사
케이비증권㈜

서울특별시 영등포구
여의나루로50

66,000주
1,848,000,000원
총액인수

주1)
인수금액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 제시한 희망공모가액(28,000원 ~ 34,000원)의 밴드 최저가액인 28,000원 기준으로 계산한 금액이며, 확정된 금액이 아니므로 추후 변동될 수 있습니다.

주2)

기관투자자 및 일반청약자 배정 후 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 총액인수계약서에 의
거
인수단이 자기계산으로 인수합니다.

나. 인수대가에 관한 사항

구분
대가수령자
금액 주1), 주2)
금액산정내역
대가 수령시기
대가관련 계약내용
대가관련 계약내용 변경 이력
대가관련 계약내용 변경사유
비고

인수수수료
신영증권㈜
601,524,000
주3)
납입일의 익일
주4)
해당사항 없음
해당사항 없음
-

케이비증권㈜
64,680,000

(대표)주관수수료
-
-
-
-
-
해당사항 없음
해당사항 없음
-

성과수수료
-
-
-
-
-
해당사항 없음
해당사항 없음
주5)

기타
-
-
-
-
-
해당사항 없음
해당사항 없음
-

주1)
희망공모가액인 28,000원 ~ 34,000원 중 최저가액인 28,000원을 기준으로 산정한 금액으로, 향후 수요예측 이후 결정되는 확정가액에 따라 변동될 수 있습니다.

주2)
인수수수료는 금번 총공모 물량 및 상장주선인의 의무인수분을 포함하여 산정한 인수수수료로서, 공모 물량 중 청약미달이 발생할 경우 상장주선인의 의무인수 금액이 변동되므로 인수수수료도 변동될 수 있습니다.

주3)

인수대가는 공모금액 및 상장주선인의 추가 의무인수금액을 합산한 금액의
3.5%입니다.

주4)

계약체결시점 : 2024년 08월 19일 계약서 이름 : 인수계약서 [인수계약서상 수수료 조문 내용]

제15조(수수료)

① 발행회사와 매출주주는 본조 제2항의 방법으로 본 주식의 공모금액과 추가 주식의 총 취득금액 합계금액의 3.5%(인수수수료율)에 해당하는 금액을 대표주관회사에게 인수수수료로 지급한다.

② 발행회사와 매출주주는 주금납입기일 익일에 제1항의 인수수수료를 대표주관회사에게 현금으로 지급하기로 합의하고, 이를 이행하기 위하여 납입은행에게 주금납입금에서 위 수수료 전액을 대표주관회사에게 직접 지급하도록 지시한다.
③ 대표주관회사는 제1항의 인수수수료를 받은 날로부터 5영업일 이내에 본 계약 제2조 제3항에 따른 인수비율에 따라 인수회사에 배분한다. 단, 추가 주식 발행으로 인해 지급되는 수수료는 제외하며, 배분하기 전 인수단이 부담하는 발행비용 추산액을 배분액으로부터 공제한다. ④ 제1항의 인수수수료와는 별도로 발행회사와 매출주주는 대표주관회사에게 상장 관련 업무 성실도 및 기여도, 수요예측 결과 기여도 등을 감안하여 추가적인 성과수수료를 지급할 수 있다.

주5)

발행회사는 대표주관회사에게 상장관련 업무 성실도 및 기여도, 수요예측 결과 기여도 등을 감안하여
추가적인 성과수수료를 지급할 수 있습니다.

다. 상장주선인 의무인수에 관한 사항 금번 공모시 코스닥시장 상장규정 제13조 제5항 제1호 나목에 의해 상장주선인이 상장을 위해 모집 및 매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 보유하여야 합니다. (이하 "의무인수") 금번 공모의 대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜의 상장주선인으로서 의무인수에 관한 세부내역은 아래와 같습니다.

취득자
증권의 종류
취득수량
취득금액
비 고

신영증권㈜
보통주
19,800주
554,400,000원
코스닥시장 상장규정에 따른 상장주선인의 의무 취득분

주1)
위의 취득금액은 코스닥시장 상장규정상 모집 및 매출하는 가격과 동일한 가격으로 취득하여야 하며 대표주관회사인 신영증권㈜와 발행회사인 제닉스㈜가 협의하여 제시한 희망공모가액 28,000원 ~ 34,000원 중 최저가액인 28,000원을 기준으로 산정하였습니다.

주2)
상장주선인의 의무 취득분은 코스닥시장 상장규정 제13조 제5항 제1호 나목에 따라 발행한 주식을 취득하여야 하며, 상장예비심사신청일부터 신규상장신청일까지 해당 주권을 취득하여야 합니다. 상장주선인은 해당 취득 주식을 상장일로부터 3개월간 계속보유하여야 합니다.

주3)
금번 공모에서 청약 미달이 발생하여 상장주선인이 자기의 계산으로 잔여주식을 인수하는 경우 의무인수 주식의 수량(19,800주)에서 잔여주식 인수 수량만큼을 차감한 수량의 주식을 취득하게 됩니다. 또한, 모집ㆍ매출하는 물량 중 청약 미달이 100분의 3(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량) 이상 발생하여 상장주선인이 이를 인수할 경우 상장주선인이 추가로 취득하여야 하는 의무 취득분이 없을 수 있습니다.

(중략)

(7) 인수인의 투자 내역대표주관회사인 신영증권㈜
는 금번 공모 전 당사에 투자한 내역이 없으나,
인수회사인 케이비증권㈜는 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합의 공동업무집행조합원으로 간접적으로 지분을 보유하고 있습니다.

【케이비증권㈜의 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합 출자 비율 및 지분보유 내역】

구분
내용

케이비증권㈜ 출자비율(A)
4.98%

에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합 보유 제닉스 주식수 (B)
902,041주

케이비증권㈜ 환산 보유 주식수 (A)X(B)
44,878주

케이비증권㈜ 환산 지분율
1.13%

(단위: 주, 원)

이름
투자내역
투자일자
현재 보유주식수
취득가액
투자규모
공모가격과의괴리율

에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합
보통주
'24.03.04
902,041주
19,600원
17,680,003,600원
30.0%

주1) 공모가격과의 괴리율은 (공모가격-취득가액)/공모가격이며, 공모가격은 공모가밴드 28,000원~34,000원 중 최저가액인 28,000원 기준으로 산출하였습니다.

주2) 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합은「코스닥시장 상장규정」제26조제1항제2호(상장예비심사 신청일 전 1년 이내에 상장신청인의 최대주주등이 소유하는 주식등을 취득한 자)에 따라 상장일로부터 6개월간 의무보유할 예정입니다.

(주5) 정정 후

5. 인수 등에 관한 사항

가. 인수방법에 관한 사항

[인수방법: 총액인수]

인수인
인수주식의 수량
인수금액
인수조건

구분
명칭
주소

대표주관회사
신영증권㈜
서울시 영등포구 국제금융로8길 16
594,000주
23,760,000,000원
총액인수

인수회사
케이비증권㈜

서울특별시 영등포구
여의나루로50

66,000주
2,640,000,000원
총액인수

주1)

인수금액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여
결정한 확정공모가액인 40,000원을 기준으로 산정한 금액입니다.

주2)

기관투자자 및 일반청약자 배정 후 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 총액인수계약서에 의
거
인수단이 자기계산으로 인수합니다.

나. 인수대가에 관한 사항

구분
대가수령자
금액 주1), 주2)
금액산정내역
대가 수령시기
대가관련 계약내용
대가관련 계약내용 변경 이력
대가관련 계약내용 변경사유
비고

인수수수료
신영증권㈜
859,320,000
주3)
납입일의 익일
주4)
해당사항 없음
해당사항 없음
-

케이비증권㈜
92,400,000

(대표)주관수수료
-
-
-
-
-
해당사항 없음
해당사항 없음
-

성과수수료
신영증권㈜
407,880,000
주5)
납입일의 익일
주4)
1회 변경
성과수수료 확정
-

기타
-
-
-
-
-
해당사항 없음
해당사항 없음
-

주1)
확정공모가액인 40,000원을 기준으로 산정한 금액입니다.

주2)
인수수수료는 금번 총공모 물량 및 상장주선인의 의무인수분을 포함하여 산정한 인수수수료로서, 공모 물량 중 청약미달이 발생할 경우 상장주선인의 의무인수 금액이 변동되므로 인수수수료도 변동될 수 있습니다.

주3)

인수대가는 공모금액 및 상장주선인의 추가 의무인수금액을 합산한 금액의
3.5%입니다.

주4)

계약체결시점 :

2024년 09월 13일 계약서 이름 : 인수계약서 [인수계약서상 수수료 조문 내용]

제15조(수수료)

① 발행회사와 매출주주는 본조 제2항의 방법으로 본 주식의 공모금액과 추가 주식의 총 취득금액 합계금액의 3.5%(인수수수료율)에 해당하는 금액을 대표주관회사에게 인수수수료로 지급한다.

② 발행회사와 매출주주는 주금납입기일 익일에 제1항의 인수수수료를 대표주관회사에게 현금으로 지급하기로 합의하고, 이를 이행하기 위하여 납입은행에게 주금납입금에서 위 수수료 전액을 대표주관회사에게 직접 지급하도록 지시한다.
③ 대표주관회사는 제1항의 인수수수료를 받은 날로부터 5영업일 이내에 본 계약 제2조 제3항에 따른 인수비율에 따라 인수회사에 배분한다. 단, 추가 주식 발행으로 인해 지급되는 수수료는 제외하며, 배분하기 전 인수단이 부담하는 발행비용 추산액을 배분액으로부터 공제한다.
④ 제1항의 인수수수료와는 별도로 발행회사와 매출주주는 대표주관회사에게 상장 관련 업무 성실도 및 기여도, 수요예측 결과 기여도 등을 감안하여

본 주식의 공모금액과 추가 주식의 총 취득금액 합계금액의 1.5%에 해당하는
추가적인 성과수수료를
지급한다.

주5)

발행회사는 대표주관회사에게 상장관련 업무 성실도 및 기여도, 수요예측 결과 기여도 등을 감안하여
추가적인 성과수수료
1.5%를 지급합니다.

다. 상장주선인 의무인수에 관한 사항 금번 공모시 코스닥시장 상장규정 제13조 제5항 제1호 나목에 의해 상장주선인이 상장을 위해 모집 및 매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 보유하여야 합니다. (이하 "의무인수") 금번 공모의 대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜의 상장주선인으로서 의무인수에 관한 세부내역은 아래와 같습니다.

취득자
증권의 종류
취득수량
취득금액
비 고

신영증권㈜
보통주
19,800주
792,000,000원
코스닥시장 상장규정에 따른 상장주선인의 의무 취득분

주1)

위의 취득금액은 코스닥시장 상장규정상 모집 및 매출하는 가격과 동일한 가격으로 취득하여야 하며 대표주관회사인 신영증권㈜와 발행회사인 제닉스㈜가 협의하여 제시한
확정공모가액인 40,000원을 기준으로 산정하였습니다.

주2)
상장주선인의 의무 취득분은 코스닥시장 상장규정 제13조 제5항 제1호 나목에 따라 발행한 주식을 취득하여야 하며, 상장예비심사신청일부터 신규상장신청일까지 해당 주권을 취득하여야 합니다. 상장주선인은 해당 취득 주식을 상장일로부터 3개월간 계속보유하여야 합니다.

주3)
금번 공모에서 청약 미달이 발생하여 상장주선인이 자기의 계산으로 잔여주식을 인수하는 경우 의무인수 주식의 수량(19,800주)에서 잔여주식 인수 수량만큼을 차감한 수량의 주식을 취득하게 됩니다. 또한, 모집ㆍ매출하는 물량 중 청약 미달이 100분의 3(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량) 이상 발생하여 상장주선인이 이를 인수할 경우 상장주선인이 추가로 취득하여야 하는 의무 취득분이 없을 수 있습니다.

(중략)

(7) 인수인의 투자 내역대표주관회사인 신영증권㈜
는 금번 공모 전 당사에 투자한 내역이 없으나,
인수회사인 케이비증권㈜는 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합의 공동업무집행조합원으로 간접적으로 지분을 보유하고 있습니다.

【케이비증권㈜의 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합 출자 비율 및 지분보유 내역】

구분
내용

케이비증권㈜ 출자비율(A)
4.98%

에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합 보유 제닉스 주식수 (B)
902,041주

케이비증권㈜ 환산 보유 주식수 (A)X(B)
44,878주

케이비증권㈜ 환산 지분율
1.13%

(단위: 주, 원)

이름
투자내역
투자일자
현재 보유주식수
취득가액
투자규모
공모가격과의괴리율

에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합
보통주
'24.03.04
902,041주
19,600원
17,680,003,600원
50.5%

주1) 공모가격과의 괴리율은 (공모가격-취득가액)/공모가격이며, 공모가격은
확정공모가액인 40,000원을 기준으로 괴리율을 산출하였습니다.

주2) 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합은「코스닥시장 상장규정」제26조제1항제2호(상장예비심사 신청일 전 1년 이내에 상장신청인의 최대주주등이 소유하는 주식등을 취득한 자)에 따라 상장일로부터 6개월간 의무보유할 예정입니다.

(주6) 정정 전

1. 공모가격에 대한 의견

[공모가 산정 요약표]

평가방법
상대가치법

평가모형
PER

적용 재무수치
실적치

적용산식
2024년 반기 연환산 기준 당기순이익 (①) x 유사기업 PER(②) ÷ 주식수(③) x {1 - 할인율(④)}

적용근거
구 분
수 치
참고사항

①
2024년 반기 연환산 기준 당기순이익
6,891백만원
1. 공모가격에 대한 의견 - 나. 희망공모가액의 산출방법 - (4) 희망공모가액의 산출 - (다) 주당 평가가액 산출

②
유사기업 PER
28.63x
1. 공모가격에 대한 의견 - 나. 희망공모가액의 산출방법 - (4) 희망공모가액의 산출 - (나) 유사기업 PER 산출

③
주식수
4,442,640주
1. 공모가격에 대한 의견 - 나. 희망공모가액의 산출방법 - (4) 희망공모가액의 산출 - (다) 주당 평가가액 산출

주당 평가 가액
44,411원
① x ② ÷③

④
주당 평가가액에 대한 할인율
36.95% ~ 23.44%
1. 공모가격에 대한 의견 - 나. 희망공모가액의 산출방법 - (4) 희망공모가액의 산출 - (라) 희망공모가액 결정

공모가 산정 결과
28,000원~ 34,000원
수요예측 이후 발행회사와 협의하여 최종 공모가액을 확정할 예정입니다.

가. 평가결과 대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜ 의 코스닥시장 상장을 위한 공모와 관련하여 영업현황, 산업전망 및 주식시장상황 등을 고려하여 공모희망가액을 다음과 같이 제시하였습니다.

구분
내용

주당 공모희망가액
28,000원 ~ 34,000원

확정공모가액 결정방법
수요예측 결과 및 주식시장의 상황 등을 감안한 후 대표주관회사와 발행회사가 합의하여 확정공모가액을 결정할 예정입니다.

대표주관회사가 제시하는 상기 주당 공모희망가액 범위는 동사의 실질적인 가치를 의미하는 절대적 평가액이 아닙니다. 또한, 향후 발생될 수 있는 경기변동에 따른 위험, 동사의 영업 및 재무에 대한 위험, 산업에 대한 위험, 동사가 속한 산업의 성장성,주식시장 상황의 변동가능성 등이 반영되지 않았음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 금번 제닉스㈜의 코스닥시장 상장공모를 위한 확정공모가액은 대표주관회사인 신영증권㈜이 상기와 같이 제시된 희망공모가액을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시할 예정이며, 향후 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 확정공모가액을 결정할 예정입니다.

(중략)

(5) 희망공모가액 산정

PER 상대가치 산출 결과를 적용한 제닉스㈜의 희망공모가액은 아래와 같습니다.

[제닉스 희망공모가액 산출내역]

구 분
내 용

상대가치 주당 평가가액
44,411원

평가액 대비 할인율 주1)
36.95% ~ 23.44%

공모희망가액 밴드
28,000원 ~ 34,000원

확정 공모가액 주2)
-

주1)
주당 희망 공모가액의 산출을 위하여 적용한 할인율은 2023년 이후 코스닥시장에 신규상장한 기업의 주당 희망 공모가액 산출을 위하여 적용한 할인율 등을 종합적으로 고려하여 산정하였습니다.

주2)
확정공모가액은 수요예측 결과를 반영하여 최종 확정될 예정입니다.

(중략) 대표주관회사인 신영증권㈜는 상기 제시한 공모희망가액을 근거로 수요예측을 실시하고 수요예측 참여현황 및 시장상황 등을 감안하여 발행회사와 협의한 후 공모가액을 최종 결정할 예정입니다.
(중략)

(주6) 정정 후

1. 공모가격에 대한 의견

[공모가 산정 요약표]

평가방법
상대가치법

평가모형
PER

적용 재무수치
실적치

적용산식
2024년 반기 연환산 기준 당기순이익 (①) x 유사기업 PER(②) ÷ 주식수(③) x {1 - 할인율(④)}

적용근거
구 분
수 치
참고사항

①
2024년 반기 연환산 기준 당기순이익
6,891백만원
1. 공모가격에 대한 의견 - 나. 희망공모가액의 산출방법 - (4) 희망공모가액의 산출 - (다) 주당 평가가액 산출

②
유사기업 PER
28.63x
1. 공모가격에 대한 의견 - 나. 희망공모가액의 산출방법 - (4) 희망공모가액의 산출 - (나) 유사기업 PER 산출

③
주식수
4,442,640주
1. 공모가격에 대한 의견 - 나. 희망공모가액의 산출방법 - (4) 희망공모가액의 산출 - (다) 주당 평가가액 산출

주당 평가 가액
44,411원
① x ② ÷③

④
주당 평가가액에 대한 할인율
36.95% ~ 23.44%
1. 공모가격에 대한 의견 - 나. 희망공모가액의 산출방법 - (4) 희망공모가액의 산출 - (라) 희망공모가액 결정

공모가 산정 결과
40,000원

수요예측 이후 발행회사와 협의하여 최종 공모가액을
확정하였습니다.

가. 평가결과 대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜ 의 코스닥시장 상장을 위한 공모와 관련하여 영업현황, 산업전망 및 주식시장상황 등을 고려하여 공모희망가액을 다음과 같이 제시하였습니다.

구분
내용

주당 공모희망가액
28,000원 ~ 34,000원

확정 공모가액
40,000원

확정공모가액 결정방법

수요예측 결과 및 주식시장의 상황 등을 감안한 후 대표주관회사와 발행회사가 합의하여 확정공모가액을 결정
하였습니다.

대표주관회사가 제시하는 상기 주당 공모희망가액 범위는 동사의 실질적인 가치를 의미하는 절대적 평가액이 아닙니다. 또한, 향후 발생될 수 있는 경기변동에 따른 위험, 동사의 영업 및 재무에 대한 위험, 산업에 대한 위험, 동사가 속한 산업의 성장성,주식시장 상황의 변동가능성 등이 반영되지 않았음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 금번 제닉스㈜의 코스닥시장 상장공모를 위한 확정공모가액은 대표주관회사인 신영증권㈜이 상기와 같이 제시된 희망공모가액을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시
하였으며,

수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 확정공모가액을

40,000원으로 결정하였습니다.
(중략)

(5) 희망공모가액 산정

PER 상대가치 산출 결과를 적용한 제닉스㈜의 희망공모가액은 아래와 같습니다.

[제닉스 희망공모가액 산출내역]

구 분
내 용

상대가치 주당 평가가액
44,411원

평가액 대비 할인율 주1)
36.95% ~ 23.44%

공모희망가액 밴드
28,000원 ~ 34,000원

확정 공모가액 주2)
40,000원

주1)
주당 희망 공모가액의 산출을 위하여 적용한 할인율은 2023년 이후 코스닥시장에 신규상장한 기업의 주당 희망 공모가액 산출을 위하여 적용한 할인율 등을 종합적으로 고려하여 산정하였습니다.

주2)

확정공모가액은 수요예측 결과를 반영하여 최종
확정되었습니다.

(중략) 대표주관회사인 신영증권㈜는 상기 제시한 공모희망가액을 근거로 수요예측을 실시
하였으며, 시장상황 등을 고려하여 발행회사와 합의 후 공모가격을 40,000원으로 확정하였습니다. (중략)
(주7) 정정 전

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내용

가. 자금조달 금액

(단위: 원)

구 분
금 액

총공모금액(A)
18,480,000,000

상장주선인 의무인수 금액(B)
554,400,000

발행제비용(C)
800,742,467

순수입금(A+B-C)
18,233,657,533

주1) 총공모금액 및 발행제비용 등은 제시 희망공모가액인 28,000원 ~ 34,000원 중 하단인 28,000원 기준이며, 추후 확정 공모가액에 따라 변동될 수 있습니다. 주2) 상장규정에 따른 상장주선인의 의무취득 총액은 「코스닥시장 상장규정」 제13조제5항제1호나목에 의거하여 모집 또는 매출하는 주식의 100분의 3(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 상장주선인이 취득한 부분입니다. 단, 모집, 매출하는 물량 중 청약미달이 발생할 경우 상장주선인의 의무취득 금액이 변동될 수 있습니다. 주3) 상기금액은 확정공모가액 및 실제 비용의 발생 여부에 따라 변동될 수 있습니다.

나. 발행제비용의 내역

(단위 : 원)

구 분
금 액
계 산 근 거

인수수수료 주1), 주2), 주3)
666,204,000

총 공모금액(의무인수금
액 포함)의

3.5%

등록세
157,056
증가 자본금의 0.40%

교육세
31,411
등록세의 20%

상장(심사) 수수료
14,350,000

심사수수료: 500만원(자기자본 1,000억원 이하)

상장수수료: 935만원(시가총액 1,000억원 초과 2,000억원 이하)

IR비용/등기비용
70,000,000
업계 통상 비용

기타비용
50,000,000
회계법인 확인서한 비용, 인쇄/공고비 등

합계
800,742,467
-

주1) 인수수수료는 주당 공모가액(예정) 밴드 28,000원 ~ 34,000원 중 하단인 28,000원을 기준으로 작성하였습니다.

주2) 인수수수료는 공모 및 상장주선인의 의무인수금액에 대한 대가이며, 상기 인수수수료는 공모금액의
3.5%에 해당하는 기본 수수료 금액입니다. 이와는 별도로 대표주관회사에게 상장관련 업무 성실도 및 기여도, 수요예측 결과 기여도 등을 감안하여
추가적인 성과수수료를 지급할 수 있습니다.

주3) 모집·매출하는 물량 중 청약미달이 발생할 경우 상장주선인의 의무인수 금액이 변동되므로 인수수수료도 변동될 수 있습니다.

(주7) 정정 후

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내용

가. 자금조달 금액

(단위: 원)

구 분
금 액

총공모금액(A)
26,400,000,000

상장주선인 의무인수 금액(B)
792,000,000

발행제비용(C)
1,496,738,467

순수입금(A+B-C)
25,695,261,533

주1) 총공모금액 및 발행제비용 등은
확정공모가액인 40,000원을 기준으로 산정하였습니다. 주2) 상장규정에 따른 상장주선인의 의무취득 총액은 「코스닥시장 상장규정」 제13조제5항제1호나목에 의거하여 모집 또는 매출하는 주식의 100분의 3(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 상장주선인이 취득한 부분입니다. 단, 모집, 매출하는 물량 중 청약미달이 발생할 경우 상장주선인의 의무취득 금액이 변동될 수 있습니다. 주3) 상기금액은 확정공모가액 및 실제 비용의 발생 여부에 따라 변동될 수 있습니다.

나. 발행제비용의 내역

(단위 : 원)

구 분
금 액
계 산 근 거

인수수수료 주1), 주2), 주3)
1,359,600,000

총 공모금액(의무인수금
액 포함)의

5.0%

등록세
157,056
증가 자본금의 0.40%

교육세
31,411
등록세의 20%

상장(심사) 수수료
16,950,000

심사수수료: 500만원(자기자본 1,000억원 이하)

상장수수료:
1,195만원(시가총액 1,000억원 초과 2,000억원 이하)

IR비용/등기비용
70,000,000
업계 통상 비용

기타비용
50,000,000
회계법인 확인서한 비용, 인쇄/공고비 등

합계
1,496,738,467
-

주1) 인수수수료는
확정공모가액인 40,000원을 기준으로 작성하였습니다.

주2) 인수수수료는 공모 및 상장주선인의 의무인수금액에 대한 대가이며, 상기 인수수수료는 공모금액의
5.0%에 해당하는 금액입니다.

주3) 모집·매출하는 물량 중 청약미달이 발생할 경우 상장주선인의 의무인수 금액이 변동되므로 인수수수료도 변동될 수 있습니다.

(주8) 정정 전

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용계획
증권신고서 제출일 현재 당사의 공모자금 사용계획은 아래와 같습니다. 다만, 하기 투자계획은 현 시점에서 예상되는 계획이며, 향후 집행 시점의 경영환경 등을 고려하여 변경될 가능성이 있으므로 절대적인 계획이 아님을 투자자께서는 인지하시기 바랍니다.

(기준일 :
2024년 08월 19일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수 자금
운영자금
채무상환 자금
타법인증권 취득자금
기타
계

12,000
-
2,234
-
-
4,000
18,234

당사는 공모자금 유입 후 실제 투자집행 시기까지의 보유 기간동안 국내 제1금융권 및 증권사 등 안정성이 높은 금융기관의 금융상품에 자금을 예치할 계획이며, 사용시기가 도래하여 단기간 내에 자금의 사용이 예상되는 경우에는 당사의 보통예금 계좌 등에 일시 예치하여 운용할 예정입니다. 당사의 공모자금 세부 사용계획은 다음과 같습니다.

나. 자금의 세부 사용계획 당사는 금번 코스닥시장 상장공모를 통해 조달할 공모자금 중 발행제비용을 제외한 18,234백만원을 해외 진출과 연구개발 그리고 인력 충원에 사용할 계획이며, 구체적인 자금 사용내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

개요
내역
'24년(E)
'25년(E)
'26년(E)
'27년(E)
금액
우선순위

시설 투자자금

평택 공
장 부지 중도금

2,000
4,000
-
-
6,000
1

평택 공장 신축 자금
-
-
3,000
3,000
6,000
6

소 계
2,000
4,000
3,000
3,000
12,000
-

연구개발

8

인치
AMHS System
개발

150
1,150
700
-
2,000
3

3D Vusual SLAM AMR

개발

-
950
50
-
1,000
4

FMCW RADAR SLAM AMR

개발

-
-
1,000
-
1,000
5

소 계
150
2,100
1,750
-
4,000
-

운영자금
인력 충원 및 직원 복지 증진
634
1,600
-
-
2,234
2

소 계
634
1,600
-
-
2,234
-

합 계
2,784
7,700
4,750
3,000
18,234
-

(1
) 시
설 투자자금

당사는 현재 전방산업인 반도체 산업의 지속적인 설비투자계획과
AGV/AMR
시장의 성장에 따른 수요 증가에 따라 매출액 및 수주가 꾸준히 증가하고 있습니다
.
생산라인에서 창고 역할을 수행하여

대형 크기로 제조되는
Stocker
는 제품의 생산을 위한 대규모의 공간이 필수적이며
,
특히 클린룸에 구축되는 특수형
Stocker
의 경우 대형 클린룸에서 생산되고 있습니다
.

Stocker

와 마찬가지로
AGV/AMR
또한 제조 및 성능 test를 위해서는
대규모의 공간이 필요하며 당사는 현재 14,904
㎡
면적 규모에 6개의 공장을 운영하고 있으나
지속적인 Stocker 수요의 증가로
대규모
AGV/AMR
프로젝트의 수주시 추가적인 생산공간이 필요한 상황입니다.

그동안의 지속적인 생산 공정 내재화 및 외주가공업체를 통한 생산
CAPA
확보 노력에도 불구하고
,
전방수요 증가에 따른 매출 성장이 지속될 경우 추가적인 생산 설비 및 조립 공장 확충이 필수적입니다
.
이에 따라 당사에서는
AGV/AMR
의 조립 및 시연공간 확보를 위하여 평택에 공장을 확충할 계획이며
,
공모자금을 통해 아래와 같이 공장을 증설하여 국내
AGV/AMR
산업 발전을 뒷받침하고자 합니다
.평택 토지대금 중 자체 자금으로 납부한 금액을 제외하고, 잔여대금 105억원에 대하여 2024년 20억원, 2025년 40억원 총 60억원을 공모자금을 활용하여 지급할 예정이며, 추가 필요 자금 45억원은 보유중인 자금으로 충당할 계획입니다.평택공장 예상 건설비 150억원 중 2026년 30억원, 2027년 30억원 총 60억원은 공모자금으로, 나머지 90억원은 보유중인 자금 40억원 및 금융기관 차입 50억원으로 충당할 계획입니다.

[평택 공장 예상 추가 소요 자금 내역]

(단위 : 백만원)

개요
내역
2024년
2025년
2026년
2027년
금액

시설 투자자금

평택 공
장 부지 중도금 및 잔금

2,100
4,200
4,200
-
10,500

평택 공장 신축 자금
-
-
7,500
7,500
15,000

소 계
2,100
4,200
11,700
7,500
25,500

당사의
7
공장으로 활용 예정인 평택 공장은 면적
13,437㎡
으로
,
증설 완료시 연간 Stocker 80대, AGV/AMR 220대 수준의 생산규모 증가가 예상되며, 이 중 800평에 대해서는 신규사업인 항만 AGV, 200mm AMHS의 개발, 500평에 대해서는 당사 제품의 Demo Line 및 Show room의 목적으로 사용할 계획입니다.

당사는 기존 1~6공장의 생산시설에서 Stocker 200대, AGV/AMR 200대 수준의 연간 생산 CAPA를 보유하고 있으며, 평택 공장의 준공시 예상되는 연간 증분 CAPA의 예상치는 하기와 같습니다.

[평택 공장 연간 증분 CAPA 예상치]

개요
내역
규모(평)
증감(%)
생산규모(대)
기타

생산설비
Stocker
1,000
43%
77
연간 생산 대수

AGV/AMR
1,200
102%
220
연간 생산 대수

신사업
800
-
50
항만AGV, 200mm AMHS

연구시설
Test Bed
500
-
-
Demo Line, Show room

사무시설
572
-
-
사무동, 창고 등

소 계
4,072
-
347
-

(중략)(4) 공모자금의 유입이 예상액을 하회할 경우의 계획

현재 당사의 공모자금 사용 계획은 대표주관회사와 발행회사인 신영증권(주)이 협의하여 제시한 희망공
모가액인
28,000원 ~ 34,0
0
0
원
중 최저가액인 28,000원 기준
을 바탕으로 작성되었습니다. 금번 제닉스(주)의 상장 공모를 위한 공모가격은
「
증권 인수업무 등에 관한 규정」 제5조(주식의 공모가격 결정 등)에서 정하는 수요예측에 의한 방법에 따라 결정되기 때문에 수요예측의 결과에 따라 확정공모가액이 현재 작성된 공모금액을 하회할 수 있습니다. 만약 당사가 예상하는 수준보다 낮은 공모가액이 유입될 경우,
자금사용계획 우선순위에 맞춰 사용할 계획이며 토지대금, 운영자금,R&D자금에 대해서는 보유 중인 여유자금으로 지급할 예정입니다. 다만, 자금 소요가 많은 건설 자금에 대해서는 자금 부족이 발생할수 있으므로 건축 규모와 시기에 대한 조정 등을 통해 대응책을 마련해나갈 계획입니다.이와 별개로 향후 3년간 시설자금, 연구개발비 및 운영자금이 당사가 증권신고서 제출 현재 예상한 금액을 초과하여 추가적인 자금이 필요할 경우, 기존 자금 및 추후 발생이 예상되는 영업현금흐름을 활용하여 충당할 계획입니다. 공모자금 납입 시점과 집행까지 일부 시간이 소요될 것을 감안하여, 실제 자금집행 전까지 안정성이 높은 단기금융상품 투자 및 은행 등 금융기관에 자금을 예치할 예정입니다.

(주8) 정정 후

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용계획
증권신고서 제출일 현재 당사의 공모자금 사용계획은 아래와 같습니다. 다만, 하기 투자계획은 현 시점에서 예상되는 계획이며, 향후 집행 시점의 경영환경 등을 고려하여 변경될 가능성이 있으므로 절대적인 계획이 아님을 투자자께서는 인지하시기 바랍니다.

(기준일 :

2024년
09월 13일

)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수 자금
운영자금
채무상환 자금
타법인증권 취득자금
기타
계

19,461
-
2,234
-
-
4,000
25,695

당사는 공모자금 유입 후 실제 투자집행 시기까지의 보유 기간동안 국내 제1금융권 및 증권사 등 안정성이 높은 금융기관의 금융상품에 자금을 예치할 계획이며, 사용시기가 도래하여 단기간 내에 자금의 사용이 예상되는 경우에는 당사의 보통예금 계좌 등에 일시 예치하여 운용할 예정입니다. 당사의 공모자금 세부 사용계획은 다음과 같습니다.

나. 자금의 세부 사용계획 당사는 금번 코스닥시장 상장공모를 통해 조달할 공모자금 중 발행제비용을 제외한 18,234백만원을 해외 진출과 연구개발 그리고 인력 충원에 사용할 계획이며, 구체적인 자금 사용내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

개요
내역
'24년(E)
'25년(E)
'26년(E)
'27년(E)
금액
우선순위

시설 투자자금

평택 공
장 부지 중도금

2,000
4,000
2,461
-
8,461
1

평택 공장 신축 자금
-
-
5,500
5,500
11,000
6

소 계
2,000
4,000
7,961
5,500
19,461
-

연구개발

8

인치
AMHS System
개발

150
1,150
700
-
2,000
3

3D Vusual SLAM AMR

개발

-
950
50
-
1,000
4

FMCW RADAR SLAM AMR

개발

-
-
1,000
-
1,000
5

소 계
150
2,100
1,750
-
4,000
-

운영자금
인력 충원 및 직원 복지 증진
634
1,600
-
-
2,234
2

소 계
634
1,600
-
-
2,234
-

합 계
2,784
7,700
9,711
5,500
25,695
-

(1
) 시
설 투자자금

당사는 현재 전방산업인 반도체 산업의 지속적인 설비투자계획과
AGV/AMR
시장의 성장에 따른 수요 증가에 따라 매출액 및 수주가 꾸준히 증가하고 있습니다
.
생산라인에서 창고 역할을 수행하여

대형 크기로 제조되는
Stocker
는 제품의 생산을 위한 대규모의 공간이 필수적이며
,
특히 클린룸에 구축되는 특수형
Stocker
의 경우 대형 클린룸에서 생산되고 있습니다
.

Stocker

와 마찬가지로
AGV/AMR
또한 제조 및 성능 test를 위해서는
대규모의 공간이 필요하며 당사는 현재 14,904
㎡
면적 규모에 6개의 공장을 운영하고 있으나
지속적인 Stocker 수요의 증가로
대규모
AGV/AMR
프로젝트의 수주시 추가적인 생산공간이 필요한 상황입니다.

그동안의 지속적인 생산 공정 내재화 및 외주가공업체를 통한 생산
CAPA
확보 노력에도 불구하고
,
전방수요 증가에 따른 매출 성장이 지속될 경우 추가적인 생산 설비 및 조립 공장 확충이 필수적입니다
.
이에 따라 당사에서는
AGV/AMR
의 조립 및 시연공간 확보를 위하여 평택에 공장을 확충할 계획이며
,
공모자금을 통해 아래와 같이 공장을 증설하여 국내
AGV/AMR
산업 발전을 뒷받침하고자 합니다
. 평택 토지대금 중 자체 자금으로 납부한 금액을 제외하고, 잔여대금 105억원에 대하여 2024년 20억원, 2025년 40억원
, 2026년 25억원 총 85억원
을 공모자금을 활용하여 지급할 예정이며, 추가 필요 자금
20억원
은 보유중인 자금으로 충당할 계획입니다.평택공장 예상 건설비 150억원 중 2026년
55억원
, 2027년
55억원
총
110억원
은 공모자금으로, 나머지
40억원
은 보유중인 자금으로 충당할 계획입니다.

[평택 공장 예상 추가 소요 자금 내역]

(단위 : 백만원)

개요
내역
2024년
2025년
2026년
2027년
금액

시설 투자자금

평택 공
장 부지 중도금 및 잔금

2,100
4,200
4,200
-
10,500

평택 공장 신축 자금
-
-
7,500
7,500
15,000

소 계
2,100
4,200
11,700
7,500
25,500

당사의
7
공장으로 활용 예정인 평택 공장은 면적
13,437㎡
으로
,
증설 완료시 연간 Stocker 80대, AGV/AMR 220대 수준의 생산규모 증가가 예상되며, 이 중 800평에 대해서는 신규사업인 항만 AGV, 200mm AMHS의 개발, 500평에 대해서는 당사 제품의 Demo Line 및 Show room의 목적으로 사용할 계획입니다.

당사는 기존 1~6공장의 생산시설에서 Stocker 200대, AGV/AMR 200대 수준의 연간 생산 CAPA를 보유하고 있으며, 평택 공장의 준공시 예상되는 연간 증분 CAPA의 예상치는 하기와 같습니다.

[평택 공장 연간 증분 CAPA 예상치]

개요
내역
규모(평)
증감(%)
생산규모(대)
기타

생산설비
Stocker
1,000
43%
77
연간 생산 대수

AGV/AMR
1,200
102%
220
연간 생산 대수

신사업
800
-
50
항만AGV, 200mm AMHS

연구시설
Test Bed
500
-
-
Demo Line, Show room

사무시설
572
-
-
사무동, 창고 등

소 계
4,072
-
347
-

(중략)
(4) 공모자금의 유입이 예상액을 하회할 경우의 계획

대표주관회사인 신영증권㈜는 제시된 희망공모가액(28,000원 ~ 34,000원)을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시하였으며, 동 수요예측 결과 등을 고려하여 발행회사와 협의하여
확정공모가액을 40,000원으로 결정하였습니다.

이와 별개로 향후 3년간 시설자금, 연구개발비 및 운영자금이 당사가 증권신고서 제출 현재 예상한 금액을 초과하여 추가적인 자금이 필요할 경우, 기존 자금 및 추후 발생이 예상되는 영업현금흐름을 활용하여 충당할 계획입니다. 공모자금 납입 시점과 집행까지 일부 시간이 소요될 것을 감안하여, 실제 자금집행 전까지 안정성이 높은 단기금융상품 투자 및 은행 등 금융기관에 자금을 예치할 예정입니다.

투 자 설 명 서

2024년 09월 13일

( 발 행 회 사 명 )제닉스 주식회사

( 증권의 종목과 발행증권수 )보통주 660,000주

( 모 집 또는 매 출 총 액 )26,40
0,000,000원

1. 증권신고의 효력발생일 :
2024년 09월 10일

2. 모집가액 :
40,000원

3. 청약기간 :
2024년 09월 19일 ~ 2024년 09월 20일

4. 납입기일 :
2024년 09월 24일

5. 증권신고서 및 투자설명서의 열람장소

가. 증권신고서 :
금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

나. 일괄신고 추가서류 :
해당사항 없음.

다. 투자설명서 :

금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr서면문서 : 1) 한국거래소 : 서울특별시 영등포구 여의나루로 76 2) 제닉스㈜ : 충청남도 천안시 서북구 직산읍 부송로 165-33 3)
신영증권㈜ : 서울특별시 영등포구 국제금융로8길 16,
지점 별첨참조
4) 케이비증권㈜ : 서울특별시 영등포구 여의나루로 50,
지점 별첨참조

6. 안정조작 또는 시장조성에 관한 사항

해당사항 없음.

이 투자설명서에 대한 증권신고의 효력발생은 정부가 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니며, 이 투자설명서의 기재사항은 청약일 전에 정정될 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

( 대 표 주 관 회 사 명 )신영증권 주식회사

【투자자 유의사항】

투자자의 본건 공모주식에 대한 투자결정에 있어 당사는 오직 본 증권신고서에 기재된 내용에 대해서만 『자본시장과 금융투자업에 관한 법률』(이하 "자본시장법") 상의 책임을 부담합니다. 당사는 본 증권신고서의 기재 내용과 다른 내용의 정보를 투자자에게 제공할 권한을 누구에게도 부여한 사실이 없으며, 본 증권신고서에 기재된 이외의 내용에 대하여 당사는 어떠한 책임도 부담하지 않습니다.투자자는 본건 공모주식에 대한 투자 여부를 판단함에 있어 공모주식, 당사에 관한 내용 및 본건 공모의 조건과 관련한 위험 등에 대하여 독자적으로 조사하고, 자기 책임하에 투자가 이루어져야 합니다. 본 증권신고서 및 예비투자설명서 또는 투자설명서를 작성ㆍ교부하였다고 해서 당사가 투자자에게 본건 공모주식의 투자 여부에 관한 자문을 제공하는것이 아니며, 투자자의 투자에 따른 결과에 대해 책임을 부담하는 것으로 해석되는 것이 아닙니다.투자자는 본건 공모주식의 투자 여부를 결정함에 있어서 필요한 경우 스스로 별도의 독립된 자문을 받아야하며, 이에 따른 투자의 결과에 대하여는 투자자가 책임을 부담합니다.본 증권신고서에 기재되어 있는 시장 또는 산업에 관한 정보 중 제3자의 간행물 또는 일반적으로 공개된 자료를 인용한 부분의 경우 그 정확성과 완전함의 여부에 대하여는 당사가 독립적으로 조사, 확인하지는 않았습니다.본 증권신고서에 기재된 정보는 본 증권신고서 및 예비투자설명서 또는 투자설명서가 투자자에게 제공되는 날 또는 투자자가 당사의 공모주식을 취득하는 날에 상관 없이 표지에 기재된 본 증권신고서 작성일을 기준으로만 유효한 것입니다. 본 증권신고서에 기재된 당사의 영업성과, 재무상황 등은 본 증권신고서 작성일 이후에 기재 내용과는 다르게 변경될 가능성이 있다는 점에 유의해야 합니다.본 증권신고서는 금융감독원에서 심사하는 과정에서 정정요구 등 조치를 취할 수 있으며, 만약 정정요구 등이 발생할 경우에는 동 신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다. 본 증권신고서의 효력발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 본건 공모주식의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 건 공모주식에 대한 투자 및 그 책임은 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.구체적인 공모 절차에 관해서는 "제1부 I. 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항" 부분을 참고하시기 바랍니다.

【예측정보에 관한 유의사항】

자본시장법에 의하면, 증권신고서에는 매출규모, 이익규모 등 발행인의 영업실적과 기타경영성과에 대한 예측 또는 전망에 관한 사항, 자본금규모, 자금흐름 등 발행인의 재무상태에 대한 예측 또는 전망에 관한 사항, 특정한 사실의 발생 또는 특정한 계획의 수립으로 인한 발행인의 경영성과 또는 재무상태의 변동 및 일정 시점에서의 목표수준에 관한 사항, 기타 발행인의 미래에 대한 예측 또는 전망에 관한 사항을 기재할 수 있도록 되어 있습니다.본 증권신고서에서 "전망", "전망입니다", "예상", "예상입니다", "추정", "추정됩니다", "E(estimate)", "기대", "기대됩니다", "계획", "계획입니다", "목표", "목표입니다", "예정","예정입니다"와 같은 단어나 문장으로 표현되거나, 기타 발행인의 미래의 재무상태나 영업실적 등에 관한 내용을 기재한 부분이 예측정보에 관한 부분입니다.예측정보는 본 증권신고서 작성일을 기준으로 당사의 미래 재무상태 또는 영업실적에 관한 당사 또는 대표주관회사인 신영증권㈜의 합리적 가정 및 예상에 기초한 것일 뿐이므로, 예측정보에 대한 실제 결과는 본 증권신고서 "제1부 III.투자위험요소"에 열거된 사항 및 기타 여러가지 요소들의 영향에 따라 애초에 예측했던 것과는 중요한 점에서 상이할 수 있습니다. 예측정보에 관한 내용은 오직 본 증권신고서 작성일을 기준으로만 유효하므로, 당사는 본 증권신고서 제출 이후 예측정보의 기초가 된 정보의 변경에 대해 이를 다시 투자자에게 알려 줄 의무를 부담하지 않습니다.따라서 예측정보가 오직 현재를 기준으로 당사의 전망에 대한 이해를 돕고자 기재된 것일 뿐이므로, 투자자는 투자결정을 함에 있어서 예측정보에만 의존하여 판단하여서는 안된다는 점에 유의하여야 합니다.

【기타 공지사항】

"당사", "동사", "회사", "제닉스 주식회사", "제닉스㈜", "제닉스" 또는 "발행회사"라 함은 본건 공모에 있어서의 발행회사인 제닉스 주식회사를 말합니다."대표주관회사" 또는 "신영증권㈜"라 함은 본건 공모의 대표주관회사 업무를 맡고 있는 신영증권 주식회사를 말합니다.
"
인수회사
"라 함은 금번 공모의 인수업무를 맡고 있는 케이비증권 주식회사를 말합니다.

"인수단"이라 함은 금번 공모의 대표주관회사 및

인수회사
를 말합니다.

"코스닥", "코스닥시장"이라 함은 한국거래소 내 코스닥시장을 말합니다.

▣ 신영증권㈜ 본ㆍ지점 현황

【신영증권㈜ 본ㆍ지점망】

본 사
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 16

고객지원센터
1588-8588

홈페이지
http://www.shinyoung.com

지역
영업점
주소

서울
APEX 영업부
서울특별시 영등포구 국제금융로 8길 16, 신영증권빌딩 3F(여의도동 34-8)

APEX 대치
서울특별시 강남구 남부순환로 2912, 그랑프리엔 2F(대치동 500)

대전
APEX 대전
대전광역시 서구 대덕대로 226, 명동프라자 4F(둔산동 1362)

광주
APEX 광주
광주광역시 서구 상무중앙로 58, 타임스타워 14층(치평동 1236-3)

대구
APEX 대구
대구광역시 수성구 달구벌대로 2397, KB손해보험빌딩 2F(범어동 41-3)

부산
APEX 서면
부산광역시 부산진구 가야대로 783-1 대호빌딩 2F(부전동 486-20)

▣ KB증권㈜ 본ㆍ지점 현황

본 사
서울특별시 영등포구 여의나루로 50

고객지원센터
1588-6611

홈페이지
https://www.kbsec.com/go.able

지역
지점명
주소

서울
KB GOLD&WISE the FIRST
서울특별시 강남구 언주로 849 (신사동, 국민은행빌딩)

KB GOLD&WISE the FIRST 반포
서울특별시 서초구 반포대로 291, 3층 (반포동, 원베일리스퀘어)

가산디지털
서울특별시 금천구 벚꽃로 286, 3층

강남스타PB센터
서울특별시 강남구 테헤란로 152, 21층 (역삼동, 강남파이낸스센터)

강동
서울특별시 강동구 양재대로 1443, 4층 (길동, 동우빌딩)

광화문금융센터
서울특별시 종로구 새문안로 82, 11층 (신문로1가, 에스타워)

노원PB센터
서울특별시 노원구 동일로 1405, 3층 (상계동, 국민은행빌딩)

대치금융센터
서울특별시 강남구 남부순환로 3008, 1,2층 (대치동, KB증권빌딩)

도곡스타PB센터
서울 강남구 언주로30길 39, 6층 (도곡동, 린스퀘어)

마곡
서울특별시 강서구 공항대로 190, 2층 (마곡동, 푸리마타워)

명동스타PB센터
서울특별시 중구 을지로 51, 6층 (을지로 2가, 내외빌딩)

목동PB센터
서울특별시 양천구 목동동로 381, 3층 (목동, 국민은행빌딩)

반포라운지
서울특별시 서초구 신반포로 157, 5층 (잠원동, 반포쇼핑타운)

삼성동금융센터
서울특별시 강남구 테헤란로 518, 6층 (대치동, 섬유센터빌딩)

서초
서울특별시 서초구 서초대로 286, 서초프라자 3층

송파
서울특별시 송파구 중대로 80, 3층 (문정동, 롯데마트)

신림
서울특별시 관악구 신림로 318, 청암두산위브센티움 3층

압구정
서울특별시 강남구 논현로 878, 2층 (신사동, 중산빌딩)

여의도라운지
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 26, 2층 (여의도동)

역삼PB센터
서울특별시 강남구 강남대로 298, 5층 (역삼동, KB라이프타워)

연신내라운지
서울특별시 은평구 통일로 861, 4층 (갈현동, 범일빌딩)

영업부금융센터
서울특별시 영등포구 여의나루로 50, 2층 (여의도동, The-K타워)

용산
서울특별시 용산구 한강대로 92, 2층 (한강로2가, LS용산타워)

이촌PB센터라운지
서울특별시 용산구 이촌로 206, 2층 (이촌동, 국민은행빌딩)

잠실롯데PB센터
서울특별시 송파구 올림픽로 240, 4층 (잠실동, 롯데호텔)

청담스타PB센터
서울특별시 강남구 압구정로 416, 6층 (청담동, 더트리니티빌딩)

테크노마트
서울특별시 광진구 광나루로56길 85, 사무동 4층 (구의동, 테크노마트)

합정역
서울특별시 마포구 양화로 45, 1층 (서교동, 메세나폴리스)

강원
원주
강원도 원주시 능라동길 61 (무실동) 정한타워3층

경기
과천
경기도 과천시 별양상가3로 5, 유니온빌딩 2층

광명
경기도 광명시 광명로 896, 3층 (광명동, 해솔타워)

구리라운지
경기도 구리시 경춘로 260, 3층 (수택동, KB손해보험 구리빌딩)

김포
경기도 김포시 사우중로 49, 5층 (사우동, BYC빌딩)

미금역
경기도 성남시 분당구 돌마로 67, 2층 (금곡동, 금산젬월드빌딩)

부천
경기도 부천시 소향로 245, 3층 (중동, 국민은행빌딩)

분당PB센터
경기도 성남시 분당구 황새울로312번길 22, 3층 (서현동, 국민은행빌딩)

산본
경기도 군포시 산본로323번길 16-26, 3층 (산본동, 국민은행빌딩)

수원
경기도 수원시 팔달구 경수대로 472, KB증권빌딩 3층

시화
경기도 시흥시 정왕대로 220, 우리빌딩 3층

안산
경기도 안산시 단원구 고잔로 64, 3층 (고잔동, 국민은행빌딩)

영통
경기도 수원시 영통구 봉영로 1576, 1층 (영통동, 영통홈플러스)

용인
경기도 용인시 처인구 중부대로 1289, 3층 (역북동)

의정부라운지
경기도 의정부시 행복로 39, 2층 (의정부동, 국민은행빌딩)

일산
경기도 고양시 일산서구 중앙로 1414, 3층 (주엽동, 국민은행빌딩)

판교
경기도 성남시 분당구 판교역로 145, 2동 2층 (백현동, 알파리움타워)

평촌
경기도 안양시 동안구 시민대로 196, 3층 (호계동,국민은행빌딩)

평택

경기도 평택시 합정동 736-12,
KB증권빌딩 2층

인천
부평
인천광역시 부평구 부평대로 20, 5층 (부평동, 국민은행빌딩)

송도라운지
인천광역시 연수구 센트럴로 194, A동 2층 (송도동, 더샵센트럴파크2)

연수
인천광역시 연수구 먼우금로 201, 2층 (청학동, 국민은행빌딩)

대전
대전
대전광역시 중구 중앙로 119, 3층 (선화동, 대전테크노파크빌딩)

대전PB센터
대전 서구 대덕대로 212, 3층 (둔산동)

세종
세종
세종특별자치시 한누리대로 499, 2층 (어진동, 세종포스트빌딩)

충북
청주
충청북도 청주시 서원구 사직대로 103, 3층 (사창동, 국민은행빌딩)

충주라운지
충청북도 충주시 번영대로 237, 1층 (연수동, 푸른빌딩)

충남
대천
충청남도 보령시 중앙로 110, KB증권빌딩 2층

천안
충청남도 천안시 서북구 불당21로 71, 2층 (불당동, 정석프라자3)

대구
대구금융센터
대구광역시 수성구 달구벌대로 2418, 2~3층 (범어동, KB증권빌딩)

서대구
대구광역시 달서구 달구벌대로 1676, 4층

부산
부산
부산광역시 중구 중앙대로 49, 3층 (중앙동2가, 국민은행빌딩)

부산PB센터
부산광역시 부산진구 새싹로 11, 5층 (부전동, 국민은행빌딩)

센텀시티
부산광역시 해운대구 센텀동로 25, 1,2층 (우동, 대우월드마크센텀상가)

해운대PB센터라운지
부산광역시 해운대구 마린시티3로 51, 205호 (우동, 해운대더샵아델리스)

울산
동울산
울산광역시 동구 대학길 43, 3층 (화정동, 새마을금고빌딩)

북울산
울산광역시 북구 호계로 337-10, 3층 (신천동)

울산금융센터
울산광역시 남구 삼산로 253, 1,2,3층 (달동, KB증권빌딩)

경북
구미
경상북도 구미시 송원동로7, 용은빌딩 2층

김천
경상북도 김천시 김천로 94, 2층 (평화동)

영주
경상북도 영주시 중앙로 106, 2층 (하망동, KB증권빌딩)

포항
경상북도 포항시 북구 중흥로 171, 6층 (죽도동, 미르빌딩 신관)

경남
김해
경상남도 김해시 내외중앙로 59, 2층 (내동, 햄튼타워)

마산라운지
경상남도 창원시 마산합포구 남성로 152, 2층 (동성동, 국민은행빌딩)

진주라운지
경상남도 진주시 순환로 529, 8층 (평거동, 영성빌딩)

창원
경상남도 창원시 성산구 상남로 87, 5층 (상남동, KB국민은행)

광주
광산
광주광역시 광산구 사암로 205, 2층 (우산동, 국민은행빌딩)

광주PB센터
광주광역시 동구 금남로 204, 4층 (금남로4가, 국민은행빌딩)

전북
군산
전라북도 군산시 월명로 216, 2층 (수송동, 강남빌딩)

익산라운지
전라북도 익산시 무왕로 1052, 2층 (영등동, 아오아빌딩)

전주
전라북도 전주시 완산구 홍산로 246, 2층 (효자동2가, 이지움빌딩)

전남
목포라운지
전라남도 목포시 백년대로 310, 2층 (상동)

제주
제주
제주특별자치도 제주시 남광북1길 1, 3층 (이도이동, 제주법조타워)

주)
KB증권㈜ 지점에 방문하시기를 원하는 투자자께서는, 지점 위치가 변경될 수 있으니 방문 전 지점의 위치를 확인하시기 바랍니다

【 대표이사 등의 확인 】

대표이사 확인서_제닉스_240913.jpg
대표이사 확인서_제닉스_240913

【 본 문 】

요약정보

1. 핵심투자위험

하단의 핵심투자위험은 증권신고서 본문에 기재된 투자위험요소 중 중요한 항목만을 투자자의 이해도 제고를 위하여 간단ㆍ명료하게 요약한 것입니다. 자세한 투자위험요소는 "본문-제1부 모집 또는 매출에 관한 사항-Ⅲ. 투자위험요소"에 기재되어 있으니 참고하시기 바랍니다.

구 분
내 용

사업위험

가. 국내외 거시경기 침체 및 불확실성 관련 위험

2024년 07월 국제통화기금(IMF)이 발표한 '세계경제전망(World Economic Outlook)'에 따르면, 2024년 세계 경제 성장률은 2024년 04월 전망치인 3.2%와 동일한 3.2%, 2025년 성장률은 2024년 04월 전망치인 3.2% 대비 0.1%p 증가한 3.3%로 전망됩니다. 또한 세계보건기구(WHO)는 2023년 05월 COVID-19를 더 이상 비상사태로 간주하지 않는다고 발표하였으며, 이와 동시에 공급 체계 수준 또한 팬데믹 이전 수준까지 회복하는 등 호전되는 모습을 보이고 있습니다.세계 경제 성장률은 주요 중앙은행의 고금리 지속, 높은 부채 부담, 낮은 기본 생산성 등에도 불구하고 미국과 대형 신흥시장 및 개발도상국의 예상보다 큰 회복력과 중국의 재정지원, 인플레이션률 하락 등으로 인해 지난 4월 전망보다 상승하였습니다. 세계 경제는 안정적인 성장세와 인플레이션 완화로 연착륙이 전망되나, 중국경기침체 심화, 제조업 부문 부진, 인플레이션 등 대외 불확실성이 심화됨에 따라 2024년 및 2025년 세계경제 성장률은 각각 3.2%, 3.3%로 예상됩니다. 특히, 2022년 03월부터 지속되어온 미국 연방준비위원회 기준금리 인상은 글로벌 주요국들의 금리 인상으로 이어졌으며 고물가의 경제 상황에 대응하여 금리인상 및 긴축 기조는 지속되고 있는 상황입니다.국내 경기의 경우, 2024년 05월 한국은행이 발표한 경제전망 보고서에 따르면 2024년 국내 경제 성장률은 2.5%, 2025년 2.1%로 예상됩니다. 이는 2024년 02월에 발표한 2024년 예상 수치에서 0.4% 상향 조정된 수치로써, 소비, 건설투자 등 내수 회복모멘텀이 약화된 반면 수출이 예상보다 양호함에 따라 완만한 개선흐름을 이어갈 것임을 의미합니다.이와 같이
글로벌 공급차질 지속, 러시아-우크라이나 전쟁 및 중동분쟁에 따른 지정학적 리스크 확대 그리고 각 국가의 긴축적인 통화정책 및 재정정책에 따라 경제활동이 장기적으로 둔화될 경우, 소비 위축 및 투자 이연 등에 따른 경기 침체 가능성이 높아질 수 있습니다. 아울러 국내외 경기의 침체가 악화되거나 반등하지 못할 경우 소비 심리 위축으로 이어질 가능성이 있으며, 실물 경제가 부진할 경우 국내외 경기는 물론 궁극적으로 당사가 영위하는 사업 및 당사 재무 상황에 부정적 영향을 미칠 가능성이 높으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
나. 목표시장 내 경쟁 심화에 따른 위험당사는 공장 내 물류 시스템 자동화에 필요한 Stocker 및 AGV/AMR을 주요 제품으로 자동화 물류 시스템 공급 사업을 영위하고 있습니다. 당사의 주력제품인 반도체 공정용 Stocker는 범용 및 특수형
Stocker에 대한 다수의 생산 레퍼런스를 필요로 하며, 고객사가 요구하는 사양
, 스펙을 충족하는 특수형
Stocker 설계 및 개발에 대한 기술적 진입장벽이 높게 형성되어 있습니다
. 또한 AGV/AMR은 로봇을 구성하는 하드웨어 설계에 대한 이해와 공장 내 대규모의 물류로봇 군집을 제어할 수 있는 관제시스템 소프트웨어에 대한 높은 기술력을 필요로 합니다.
당사는 고청정도 클린룸 환경에서

다양한 종류의 반송물을 복합적으로 다루는

특수형
Stocker
에 대한 개발역량을 보유하고 있으며, AGV/AMR 부문에서도 기구설계와 전장설계 인력을 다수 보유하여 설립 이래 40종 이상의 물류로봇을 성공적으로 개발하였습니다. 또한 AGV/AMR을 관제하는 ACS을 자체 개발하여 고객사 MES/MCS와 호환 및 대규모 물류로봇 군집을 효율적으로 제어할 수 있는 소프트웨어 기술 경쟁력을 보유하고 있습니다. 이처럼 당사는 반도체 Stocker 및 AGV/AMR 사업의 비교우위를 바탕으로 목표시장 내 경쟁사의 증가에도 사업 경쟁력을 지속 확장할 수 있을 것으로 판단됩니다.
그럼에도 불구하고, 대기업을 포함한 신규 경쟁업체가 시장에 지속 등장할 가능성을 배제할 수 없으며, 경쟁업체의 연구개발 및 사업 확대로 당사의 시장 지배력이 약화될 수도 있습니다. 향후 기술력 및 자금력을 보유한 경쟁사가 품질, 기능, 가격 측면에서 우위에 있는 제품을 출시할 경우 당사의 사업성에 부정적인 요인으로 작용할 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

다. 반도체 설비투자 지연에 따른 수주 감소 위험당사는 삼성전자 반도체 공장을 대상으로 다수의 Stocker를 납품하고 있으며, 제품 중 반도체 공정용 Stocker가 가장 큰 매출 비중을 차지하고 있습니다. 당사가 주력으로 판매하는 반도체 Stocker는 생산라인 내 웨이퍼의 저장과 반입, 반출 역할을 수행하는 자동화 설비이며, 반도체 제조공장 증설시 필수적으로 구축되어야 합니다. 따라서 최종 고객사인 삼성전자의 설비투자 규모에 따라 당사의 반도체 Stocker 매출이 변동되는 구조이며, 설비 투자계획은 당사 제품 수요에 직접적인 영향을 미치게 됩니다.
글로벌 반도체 시장은 AI 반도체 수요의 폭발적인 증가로 인한
HBM 설비투자 확대 등 기술진보에 따른 수요 증가 회복 및 반도체 전방회사들의 재고 관리를 통해
2024년부터 산업의 성장세가 이어질 것으로 예상됩
니다. 삼성전자의 지속적인 웨이퍼 생산능력 확대에 따른 신규수요와 더불어, 10~15년의 내용연수가 지나 노후화된 설비에 대한 교체수요 증가에 따라 당사의 반도체용 Stocker 수요는 계속해서 창출될 것으로 기대됩니다.
그러나 불확실한 대내외 경제 여건, 반도체 사이클의 하강국면 진입 등의 요인으로 반도체 제조사들의 설비투자 규모가 감소할 수 있으며, 반도체 설비투자 규모에 영향을 받는 당사의 영업활동 및 재무상태에 부정적인 영향을 줄 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

라. 물류로봇 산업 규제 완화 지연에 따른 위험물류로봇 산업은 자율주행 기술 발전에 따라 제조공장, 일반 분야 등에서 다양한 비즈니스가 검토되고 있으나 물류로봇 사업화를 지연시키는 산업 규제에 따라 그 활용 범위가 제한되고 있습니다. 이에 해외 주요국 및 국내 정부는 로봇산업을 지원하는 주요 정책 발표 및 기존 로봇산업 내 규제사항에 대한 개선을 통해 시장의 성장을 지원하고 있습니다.국내외 물류로봇 산업의 규제 완화 기조에 따라 AGV/AMR을 포함한 물류 자동화 산업은 빠르게 성장할 것으로 예상되며, 이는 당사 사업성에 긍정적인 요인으로 작용할 것으로 예상됩니다. 특히, 실증기반 구축 부문에서 국가기술표준원의 주도로 제조공장 물류창고 내 로봇 도입을 위한 WMS(창고관리시스템) 인터페이스 표준화 사업을 계획하고 있으며, 이는 당사가 영위하는 공장용 AGV 사업에서 고객사들의 로봇 도입 수요를 증가시킬 것으로 기대됩니다.
그러나, 이와 같은 정부의 규제완화 및 지원 정책에도 불구하고 물류로봇과 관련된 사고 발생 등 안전상의 이유로 AGV의 활용 범위가 축소되거나, 향후 각국 정부의 정책 변화로 인해 관련 법규의 수립 및 규제 완화가 지연되는 경우 당사의 사업 실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

마. 인건비 상승에 따른 수익 저하 위험당사가 영위하고 있는 자동화 물류 시스템 솔루션 사업은 다양한 전방산업을 대상으로 제품이 개발 및 생산되며, 각 산업내 물류 특성 및 비즈니스 프로세스에 대한 높은 이해도를 필요로 합니다. 또한 고객사의 요구사항을 반영한 시스템을 개발하고 현장 구축 및 유지보수까지 진행해야 하므로 개발인력과 현장 셋업 인력 등 인력들의 전문지식과 경험이 중요하게 작용합니다.
당사가 외주용역을 활용하는 단순 조립 및 제작, 현장 셋업 등의 경우 인력들의 인건비가 개발인력에 비해 상대적으로 낮게 형성되어 있으며, 당사 자체 제조인력의 인건비는 고정비성 성격으로 매출 확대폭에 비해 증가폭이 작게 나타납니다. 다만 향후 수주물량의 급격한 확대로 외주용역을 크게 늘릴 경우 인건비가 크게 증가할 수 있으며, 신규제품 연구개발을 위한 자체 개발인력 충원시 추가적인 인건비가 소요될 수 있어 단기적인 수익성이 악화될 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
바. 신규사업 관련 위험당사는 반도체 물류 자동화 영역과 물류로봇 영역에서 신규사업 진출을 계획하고 있습니다. 설립 이후 축적해 온 자동화 설비 기술력을 바탕으로 시장의 수요에 대응하고자 ① 스마트항만 AGV System 개발, ② 8인치 반도체 OHT 장비 개발, ③ Visual SLAM이 적용된 AMR 장비 개발 사업을 추진 중에 있으며, 해당 신규 사업을 통해 수익원을 다각화하고 신성장동력을 확보할 것입니다.
그러나 신규사업 진출을 위한 지속적인 연구개발에도 불구하고 사업화까지 장기간이 소요될 수 있으며, 신규사업의 향후 진척도에 따른 매출 및 수익성 증대가 나타나지 않을 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

사. 물류로봇 산업 성장 지연에 따른 위험제조, 물류, 소비 등 다양한 산업분야 내에서 무인자동화에 대한 수요가 증가함에 따라 글로벌 물류로봇 시장 규모는 2023년 4,039백만 달러 규모에서 2028년 7,223백만 달러로 연평균 12.3%의 높은 성장률을 보일 것으로 전망됩니다. 글로벌 AGV 시장 규모는 2023년 2,318백만 달러에서 2028년 3,417백만 달러로 연평균 8.1%의 성장이 전망됩니다. 주요 제조업체들의 스마트팩토리 구축을 위한 물류로봇 등의 자동화 솔루션 도입이 증가하는 추세이나,
각기 다른 공장환경에 따른 물류로봇 도입의 어려움, 공장 인력들의 반대 등의 요인에 따라 물류로봇의 도입이 지연되거나 프로젝트 규모가 축소될 수 있습니다. 물류로봇 산업 인프라의 확장이 지연될 경우 당사가 제조하는 AGV/AMR 발주량이 감소할 수 있으며, 매출의 하락으로 이어져 당사 수익성이 저해될 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

아. 주요 원재료 수급 관련 위험당사가 공급하는 자동화 물류 시스템은 생산 시 다양한 종류의 부품을 필요로 합니다. 당사의 제품 제조를 위한 리드타임은 Stocker의 경우 5~7개월, AGV/AMR의 경우 6~9개월 가량 소요되며, 고객사 설비투자 계획에 따라 발주가 크게 변동될 수 있기 때문에 안정적인 원재료 수급 체계를 갖추는 것이 사업적으로 중요하게 작용합니다. 당사는 주요 부품 공급업체에 대해 당사의 사업초기 단계부터 현재까지 장기간 거래 관계를 유지하고 있으며, 공급업체에 대해 정기적인 평가 관리를 통해 발주물량을 조정 및 관리하고 있습니다. 당사의 설계 및 제조기술이 반영된 부품을 공급하는 업체와는 품질보증협약서 체결시 기밀유지에 대한 조항을 명시하여 기술 유출 방지를 위한 제도적 장치를 구비하고 있으며 대외적인 요인으로 인한 원재료의 가격 변동 가능성, 공급처 사정으로 인한 원재료 공급 차질 가능성 등에 대비하여 공급선 다변화를 위해 지속적으로 노력하고 있습니다.
그럼에도 불구하고 자연 재해나 지정학적 불안정 등 다양한 이유로 인해 부품, 원자재 등의 공급이 중단될 수 있습니다. 또한 상기와 같은 당사의 노력에도 불구하고 당사의 대응 범위를 벗어나는 예상치 못한 가격 변동이 발생할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 공급업체가 당사의 품질, 수량 및 비용 요구 사항을 충족하는 부품, 원자재를 적시에 공급하지 못하거나, 공급업체와의 관계를 유지하지 못하거나, 적시에 적절한 비용으로 타 업체로부터 공급받을 수 없는 경우 제품 생산에 차질이 발생할 수 있으며, 이는 당사의 사업, 재무상태 및 영업실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
자. 제품 개발 및 시장 변화 관련 위험당사의 물류 자동화 시스템 공급 사업은 고객의 니즈, 규제 표준 그리고 기술 발전에 따라 제품을 신속하고 경제적으로 개발하는 것이 중요합니다. 당사가 시장에서 경쟁력을 유지하기 위해서는, 새로운 업계 표준과 고객의 기호에 빠르게 대응하는 제품의 개발이 필수적입니다. 당사는 설립 이후 지속적으로 Stocker 장비 및 물류로봇 개발에 자원과 비용을 투입하여 왔습니다. 고객사가 요구하는 다양한 기능 및 형태의 Stocker 개발을 위해 설계 기술을 지속적으로 고도화하고 있으며, 차세대 Stocker에 대한 연구개발을 수행중입니다. AGV/AMR 부문의 경우 물류로봇의 주행기술 및 안정성 향상을 위해 관제시스템을 지속 고도화 하고 있으며, 고객사 공장 환경에 적합한 다양한 스펙의 AGV 수요에 대응하기 위해 기구 및 전장설계 역량을 강화하고 있습니다. 당사는 향후 공모자금을 활용하여 기존 주력 제품 외 반도체 8인치 OHT 장비 신규 개발 및 AGV/AMR 사업 강화를 위해 VISUAL SLAM, FMCW RADAR 기술 등 물류로봇의 활용 범위를 확장할 수 있는 신기술의 연구, 개발을 지속적으로 수행할 계획입니다.

다만,
연구개발에 투자하는 것이 항상 성공을 보장하는 것은 아닙니다. 새로운 기술이나 제품을 개발하는 데 있어 시장의 변화에 빠르게 대응하지 못한다면, 당사의 제품에 대한 수요가 줄어들 수 있으며, 이는 당사의 사업에 악영향을 미칠수 있습니다. 또한, 연구개발에 따른 결과물이 시장의 기대에 부응하지 못할 경우 당사의 수익성으로 이어지지 못하며 당사의 사업에 부정적 영향을 미칠 위험이 있습니다.

향후 계획중인 연구개발비용은 규모 측면에서 기존과 유사한 수준으로 재무상태에 급격한 부정적 영향을 미치지 않을 것으로 예상하지만, 회사 연구개발 계획 또는 사업계획의 변화로 연구개발비가 증가할 수 있으며 이에 따라 재무상태가 악화될 수도 있다는 점을 투자자께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

차. 고객 대비 협상력 열위 위험당사가 영위하는 자동화 물류 설비 공급 사업은 매출처 및 최종 고객사 대비 사업 규모가 영세하며, 산업 특성상 수주경쟁이 심화될 수 있고 제조업체와의 교섭력 및 가격협상 등에 있어 열위에 위치하는 것이 일반적입니다. 다만, 당사는 장기간 축적된 자동화 물류 시스템 기술력과 다종의 Stocker 장비와 다양한 종류 및 주행방식의 AGV/AMR 제품을 제조한 경험과 노하우를 바탕으로 매출처와 공고한 관계를 구축하고 있으며, 경쟁사 대비 뛰어난 기술력 및 품질, 현장 대응력을 통해 거래관계를 공고히 하고 있습니다.
그럼에도 불구하고 당사의 최종 고객사의 물류 자동화 시스템에 대한 가격인하 압력이 발생할 경우 당사가 납품하는 Stocker 및 AGV/AMR 제품의 단가 인하 압력으로 이어져 당사 수익성이 저하될 위험이 존재합니다.

또
한 원자재 가격 급등 시
고객사와의 협상 열위로 인해 원가 상승 분에 대해 모두 수주 금액으로 보전하기 어려울 수 없으며, 원가 상승 분을 판매가격으로 전가하는데 있어 시차가 존재할 수 있습니다.
이
와 같이 협상력 열위에 의한 단가 인하 압력의 강도, 지연 결제, 원자재 상승 분의 판매가격 이
전으로의 한계 등에 의해 당사는 수익성 저하 및 현금흐름에 영향을 받을 수 있는 위험이 존재하므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

카. 납기 준수 및 매출처 요구사항 충족 실패 위험당사는 자동화 설비 설계에 대한 기술인력 및 제품 제조 기술력을 바탕으로 고객사 발주시 장비의 설계부터 납품까지 수행하고, 적극적인 제품 개선 작업을 병행하고 있습니다. 당사가 납품하는 Stocker 및 AGV/AMR은 품질과 함께 제품을 적시에 납품할 수 있는 납기 대응 능력이 핵심 경쟁력으로 작용하
며 당사는 설계부터 제작
, 품질 검수까지 생산의 모든 공정을 내재화하여 고객사의 갑작스러운 대규모 발주에도 단기간에 납품을 수행할 수 있는 납기대응 능력을 갖추었습니다
.

그러나, 당사의 과거 성공적인 제품 납품 이력에도 불구하고 향후 납기 준수 및 매출처 요구사항 충족에 적절히 대응하지 못하거나 매출처가 요구하는 수준의 제품 개발에 실패 또는 공급 능력을 확보하지 못할 경우 고객사로부터의 신뢰도 저하, 영업활동에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

회사위험

가. 수익성 관련 위험당사는 Stocker 제품의 안정적인 매출 성장과 더불어 AGV/AMR 사업에서 대규모 물류로봇 도입 프로젝트 수주를 통해 매출액이 2021년 34,572백만원에서 2023년 61,300백만원으로 크게 증가하였고, 당기순이익은 2021년 2,541백만원에서 2023년 3,132백만원으로 증가하였습니다. 2024년 반기에는 2023년 당기순이익 대비 증가한 3,445백만원을 달성하며 수익성이 향상되는 모습을 보이고 있습니다. AGV/AMR 사업의 경우 고객사별 커스터마이징 제품 개발이 필요하고, 제품 제조 후 공장 현장 환경에 맞추어 장비를 최적화하는 작업이 필요하는 등 프로젝트 수행 기간이 장기간 소요될 수 있으며, 그에 따라 수익성이 악화될 수 있습니다. 당사는 2022년부터 대규모 AGV/AMR 프로젝트를 수주하며 매출 규모가 증가하였지만 영업이익률은 2021년 5.61%에서 3.61%로 감소하는 모습을 보였습니다. 다만 Stocker의 원가율 정상화와 더불어 AGV/AMR의 현장 설치 및 최적화 기간 단축, 부품 원가 절감 등을 통해 AGV/AMR 부문 이익률이 개선되었으며 2024년 반기 매출액 순이익률은 11.21%로 크게 증가하였습니다. 당사 반도체 Stocker의 최종 고객사인 삼성전자는 반도체 수요의 급격한 증가에 대비하여 생산라인 확대를 계획하고 있고, 산업계 전반에 물류로봇 수요가 지속적으로 상승하고 있는 상황으로, 주요 제품의 매출은 지속적으로 증가할 것으로 전망됩니다.
그럼에도 불구하고, 향후 국내외 경쟁기업 중 기술력을 확보한 업체의 시장 진입이 활발해짐에 따라 Stocker 및 AGV/AMR 제조업체간 수주경쟁 심화로 인해 당사의 매출 및 수익성이 악화될 수 있습니다. 또한 고객사의 단가 인하 요구와 경쟁사들과 가격경쟁이 발생하여 납품가격이 인하될 경우 당사 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
나. 재무안정성 관련 위험당사의 부채비율은 2021년 143.73%, 2022년 234.81%, 2023년 192.28%로 업종평균 대비 높은 수준을 유지했으나, 2024년 반기 기준 98.43%로 큰 폭의 개선이 이루어졌습니다. 한편, 최근 3개년 및 2024년 반기 당사의 유동비율과 당좌비율은 업종 평균 대비 낮은 수준을 보이고 있습니다. 당사는 영업활동으로 창출된 현금과 자본시장에서의 자금조달 등을 통해 적정 부채비율을 유지하기 위한 노력을 계속하고 있으며, 향후 예상되는 매출과 이익 수준을 고려할 때 부채비율은 점진적으로 개선될 것으로 판단됩니다.

그럼에도 불구하고,
대내외적 불확실성에 따른 전방시장 수요 감소로 인해 당사 수익성이 악화될 경우 재무안정성에도 부정적인 영향이 미치게 되며, 향후 연구개발 및 신규사업 진출에 따라 큰 규모의 투자비용 및 고정비용 등이 증가할 경우 비용 부담이 발생할 수 있습니다. 또한, 대내외적인
경영 환경의 악화
, 신사업 부진
, 수주 감소 등으로 회사의 재무 상황이 악화되는 경우 당사의 재무안정성 및 유동성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으
므로 투자자께서는 당사의 재무 안정성 및 현금흐름
, 유동성 관련 위험요인을 면밀히 검토하시고 투자에 임해주시기 바랍니다
.

다. 재고자산 관련 위험

당사의 재고자산 회전율은 2021년 6.45회에서 2024년 반기 3.77회로 감소하는 모습을 보이고 있습니다. 자동화 물류 장비인 Stocker와 물류로봇 AGV/AMR은 주문 후 생산방식으로 이루어지는 바, 재고자산 수령까지 장기간 소요되는 핵심 원재료는 선제적으로 매입하고 이외 원재료는 수요에 맞게 적시에 주문하는 형태입니다. 또한 진행 중인 프로젝트별로 원가를 인식하고 있음에 따라 연말에 진행 중인 프로젝트의 수와 금액으로 재고자산 수준이 결정됩니다.

또한, 입고에 장기간이 소요되는 재고자산은 공급 차질을 예방하기 위해 안전재고 차원에서 선 매입하고 있습니다. 당사가 보유 중인 재고자산은 고객사의 주문에 맞추어 발주가 진행됨에 따라 사용가치가 없는 재고자산에 대해서는 재고자산 평가충당금을 설정함으로써 재고자산의 평가를 적정하게 유지하고 있습니다.이처럼 당사는 사업 구조 특성상 불필요한 상시재고의 보유 유인이 적고 주문에 의한 생산방식으로 인하여 재고자산의 장기화가 발생될 확률이 낮은 편이나,
고객사 인도 지연으로 인한 장기보유재고 증가, 시가 하락 등의 사유가 발생할 경우 재고자산 평가손실충당금이 증가할 수 있으며, 이에 따라 당사의 재무안정성 및 수익성이 악화될 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
라. 매출채권 회수 지연 위험당사의 주요 매출처는 재무구조가 우량한 국내 대기업으로, 매출채권에 대해 안정적인 대금 회수가 이루어지고 있습니다. 당사의 과거 3개년 및 2024년 반기말 기준 매출채권회전율은 3.48회로 업종평균 대비 열위한 수준입니다. 당사가 매출채권을 보유하고 있는 거래처를 기준으로 부도업체는 존재하지 않습니다. 또한 당사는 연령분석을 통해 매출채권을 관리하고 있으며 계약에 명시된 결제기한 준수를 원칙으로 매월 영업 담당자가 미회수 채권에 대한 현황을 확인하고 회수 지연 가능성을 최소화하고 있습니다.
다만, 향후 당사의 매출 규모가 증가하고 매출처가 다변화되는 상황에서 매출채권 회수의 지연 및 대손충당금 추가 설정에 따른 대손상각비 인식으로 인해 당사의 재무상태, 수익성 및 현금흐름에 부정적인 영향을 미칠 수 있고, 최종 고객사의 설비투자 감축 등으로 인해 매출처의 자금사정이 악회될 경우 당사의 재무안정성 및 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

마. 매출처 편중 위험당사는 반도체 Stocker를 비롯하여 디스플레이, 자동차, 2차전지 등 다양한 산업군을 대상으로 자동화 물류 시스템을 공급하고 있습니다. 2023년 기준 당사의 매출액 상위 3개업체 대상 매출비중은 96.3%로, 2021년 88.5%, 2022년 85.7% 대비 증가하였습니다. 이는 삼성전자의 반도체 설비투자 확대에 따라 최대 매출품목인 반도체 Stocker의 매출규모가 2022년 대비 2023년 크게 증가한 것에 기인합니다. 다만, 2024년 반기 기준 해당 매출비중은 84.7%수준으로 감소하였습니다.당사는 특정 업체에 대한 매출 의존도를 낮추기 위해 해외 영업을 통한 해외 매출처 확보, AGV/AMR 목표시장 다각화를 포함하여 8인치 반도체 OHT 장비 개발, 항만 AGV System 사업 진출 등 신규 매출처 확보를 위해 연구개발 및 영업활동을 지속하고 있습니다.
이와 같은 매출처 다변화를 위한 노력을 통해 특정 매출 품목에 대한 편중 위험은 점차적으로 낮아질 것으로 판단됩니다. 그럼에도 불구하고 매출처가 편중된 상황으로 인해 향후 주요매출처가 시장 내에서 지위가 약화되거나 설비 최종 고객사가투자 계획을 연기 또는 감소할 경우 혹은 주요 매출처와의 관계 악화로 수주금액이 감소할 경우 당사의 실적과 사업성에 부정적인 영향이 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

바. 소송 또는 분쟁 관련 위험증권신고서 제출일 현재 당사가 진행 중인 소송사건은 두 건 존재합니다. 해당 소송사건은 모두 과거 소재사업본부장으로 근무한 과거 임직원과의 분쟁이며, 두 사건 모두 당사가 1심 승소하였으며, 판결 내용을 고려할 때 당사의 패소 가능성은 제한적일 것으로 예상됩니다.
당사는 소송사건의 내용 및 소송가액 등을 고려할 때 소송 결과가 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 아니할 것으로 판단하고 있습니다. 다만, 상기 소송 결과를 완벽히 예측할 수 없으며 예기치 못한 법률적 리스크가 발생할 경우 당사의 영업활동에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시길 바랍니다.

사. 핵심 인력 확보 및 이탈에 관한 위험당사가 영위하고 있는 자동화 물류 시스템 개발 및 공급 사업은 반도체, 디스플레이 등 클린 환경을 요구하는 산업부터 자동차, 2차전지 등 다양한 산업을 대상으로 하기 때문에, 전방산업의 물류 시스템에 대한 높은 이해와 제품의 고도화를 위한 지속적인 연구개발이 필수적입니다. 이에 당사는 별도의 연구소 및 설계부서를 운영함으로써 기술력을 제고하고 있고 고객사의 기술적 요구사항을 충족하기 위한 연구개발인력을 지속 확보하기 위해 노력을 기울이고 있습니다. 연구소는 단순 제품을 연구, 개발하는 역할 뿐만 아니라 제품의 테스트, 신규제품 개발, 공정프로그램 설계 등 당사 제품의 성능 향상 및 고객사 니즈에 부합하는 자동화 장비를 설계하고 제작하는 기여하고 있습니다. 또한 제품 개선에 대한 업무도 담당하며 고객사의 주요 요구사항을 즉각적으로 반영하여 개선함으로써 고객만족을 달성하기 위해 노력하고 있습니다.
또한 당사는 핵심 연구인력의 이탈을 방지하기 위하여 주식매수선택권을 부여하였으며, 우리사주조합을 설립하여 2022년 및 2023년 총 두 차례에 걸쳐 우리사주를 부여하였습니다. 당사는 기술력과 인적 자원이 회사의 핵심 경쟁력이라는 점을 인지하고 있으며, 연구개발 관련 인력에 대한 꾸준한 투자와 교육을 통해 회사의 기술과 자원을 관리하고 있습니다.
하지만 이와 같은 회사의 노력에도 불구하고 타 경쟁사로 핵심 인력이 이탈하거나, 추가 인력 채용에 있어 전문인력 확보가 어려울 경우 시장 내 당사의 경쟁력이 저하될 가능성이 존재합니다.

아. 임직원의 위법행위 발생 가능성에 따른 위험
당사

임직원

등
의 위법행위가 발생할 경우, 이는 당사의 법규 위반으로 이어질 수 있고 당사에 대한 제재 및 소송으로 연결 될 수 있습니다. 당사가 예상하지 못하는 사유로

임직원
이 법규를 위반할 경우 당사는 감독기관의 제재 또는 외부기관으로부터의 소송

등
이 발생할 수 있으며 이는 당사의 사업, 영업성과 또는 재무상태에 부정적 영향을 미칠 수 있으니

투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

자. 내부회계관리제도 및 내부통제 관련 위험
당사는 신뢰할 수 있는 회계정보 작성 및 공시를 위하여 회계의 부정과 오류를 예방하고 적시에 발견할 수 있도록 회계시스템을 관리/통제하며, 회사의 재무제표가 한국채택국제회계기준에 따라 작성, 공시되었는지의 여부에 대한 합리적 확신을 제공하기 위하여

내부회계
관리제도 시스템을 구축하였습니다.

당사는 내부통제를 위한 규정 및 조직을 구축하여 우발상황이 발생하지 않도록 상시 모니터링을 수행하고 있습니다.
그럼에도 불구하고

내부회계

관리조직이 적절히 운영되지 않거나 혹은 외부감사인이

내부회계

관리 운영실태를 감사한 결과 중요한 취약점이 발견될 시에는 각종 제재사항에 해당할 수 있습니다.
투자자께서는 이점 유의하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

차. 경영권의 안정성에 대한 위험증권신고서 제출일 현재 당사의 최대주주인 배성관 대표이사는 1,600,000주(지분율 40.20%)를 보유하고 있으며, 최대주주 및 특수관계인의 보유지분은 1,776,200주(44.63%)로 경영의 연속성 유지와 관련하여 안정적인 수준을 유지하고 있습니다.
또한 최대주주는 의무보유 기간 6개월에서 자발적 보호예수 기간을 연장하여 상장 후 2년 6개월간 보유지분이 의무보유될 예정입니다. 그럼에도 불구하고
기관투자자 보유주식이 집중적으로 양도되거나, 의무보유 기간 종료 후 최대주주 등의 주주가 주식을 매각할 경우 당사의 경영안정성이 저하될 위험이 존재하므로, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

카. 현금흐름 변동에 따른 위험당사가 영위하는 장비산업의 특성상 전방산업의 수요 증가시 공급물량을 충족하기 위하여 시설 및 설비투자가 지속적으로 발생하며, 이는 회사의 현금흐름에 영향을 미치게 됩니다. 당사는 매출의 증대 과정에서 기말시점 재고자산 및 매출채권의 증가로 인해 2021년과 2022년 음(-)의 현금흐름을 기록하였으나, 2023년과 2024년 반기의 경우 영업활동 및 재무활동으로 인한 현금흐름의 증가로 양(+)의 현금흐름을 기록하였습니다. 당사는 반도체 설비투자 확대에 따른 Stocker 매출의 지속적인 증대와 AGV/AMR 사업의 수익성 개선 등을 통해 순이익이 지속 증가할 것으로 기대하고 있으며, 안정적인 영업현금흐름 확보와 더불어 매출채권 회수내역의 지속적인 검토, 프로젝트 납기 단축을 위한 일정관리 등을 통해 유동성 관련 위험을 사전에 검토하고 있습니다.

그러나

대내외적

경영환경이

악화되어

수익성

악화
,
신사업

부진
,
매출

감소

등으로

인한

영업활동으로

인한

현금흐름

감소
,
추가적인

대규모

시설투자

발생으로

인한

투자활동으로

인한

현금흐름

감소

등의

사유로

재무

상황이

악화될

경우

이는

당사의

재무안전성

및

유동성에

부정적인

영향을

미칠

수

있으
므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

타. 경영환경 변화 위험
당사의 이사회를 구성하고 있는 등기임원 및 주요 임원의 경력과 구성으로 보아 충분한 경영능력을 확보하고 있는 것으로 판단
되며, 대표이사 및 주요 임원은 법률 위반 사실 등이 없으므로 적격한 경영진으로 판단됩니다. 당사는 투명한 경영을 하고 있으며
최고경영자나

주요 임원의 변경 가능성은 높지 않다고 판단
됩니다. 그러나
최대주주 변경으로 인한 최고경영자 및 주요임원의 교체, 위법행위로 인한 사임, 개인적인 사유에 의한 퇴사 등 현재는 예측할 수 없는 이유로
당사의 핵심인력인 최고 경영자나 주요 임원이 교체될 경우 당사의 경영환경에 변화가 발생할 위험
이 있습니다.
투자자께서는 이 점 유의하시어 투자하시기 바랍니다.

파. 내부 정보 관리 미흡 위험
코스닥시장 상장법인은 공시의무사항 및 투자판단에 영향을 미치는 중요사항 발생시 이를 종합적으로 관리하고 적시에 공개할 수 있는 관련 규정 및 공시 체계를 정비하여야 하며, 불공정거래를 예방할 수 있는 시스템을 구축하여야 합니다. 이를 위하여 당사는
내부정보관리규정을 구비하고 공시 조직을 구축하였으며, 상장 후에는 공시 책임자 및 담당자의 공시전문교육 이수, 전체 임직원 대상 교육 실시, 공시 의무 준수 확약서 및 불공정거래행위 규제 준수 확약서 등을 징구할 계획입니다.

그러나 당사의 이와 같은 노력에도 불구하고
여

러 사유들로 인해 중요한 사항이 적시에 공시되지 못할 위험을 원천적으로 배제할 수 없으므로 이 점 유의하시기 바랍니다.

하. 외주 협력업체 활용에 대한 위험당사가 생산하는 Stocker 및 AGV/AMR은 제조부터 시운전, 검수까지 모두 당사의 공장 내에서 이루어짐에 따라 대규모의 생산이력과 생산 부지를 필요로 합니다. 따라서 생산과정 중 기구설계, 전장설계, 프로그램설계 등 전문 기술인력이 수행해야 하는 부분에 대해서는 당사의 임직원이 직접 업무를 수행하고, 설계 이후 이루어지는 장비의 제작, 조립 등 일부 업무에 대해서는 외주 협력업체를 적극적으로 활용하고 있습니다.당사는 외주 협력업체 활용과 관련한 위험을 사전에 예방하기 위하여 외주 가공 파트를 포함한 제품 생산 전 과정에 대해서 자체적인 품질관리를 수행하고 있습니다.
또한
,
당사는

각

공정별

외주가공업체로

인한

프로젝트

진행

차질을

최소화하기

위해

외주가공업체의

이원화를

위해

노력하고

있어

외주가공업체의

사정에

따라

납기

지연

또는

품질

저하

등의

문제가

발생할

가능성도

제한적일

것으로

판단됩니다
.

다만
,
당사의 노력에도 불구하고 외주생산을

활용할

경우

외주가공업체의

사정에

따라

납기

지연

또는

품질

저하

등의

문제가

발생할

수

있으며
,
외주가공업체의

품질

불량이

발생할

경우

고객의

신뢰도

하락으로

이어져

당사의

영업활동에

부정적인

영향을

미칠

수

있으

므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

거. 환율변동 위험 당사는 일부 장비에 대하여 해외수출시 위안화 및 달러화를 결제통화로 사용하고 있으며, 이에 따른 환율변동 위험에 노출되어 있습니다. 특히, 2021년 수출 비중은 전체 매출액의 1.7% 수준이었으나, 2022년 12.09%, 2023년 10.88%, 2024년 반기 16.33%의 외화수출 비중을 기록하는 등 2022년부터 해외매출 비중이 증가하고 있어, 주된 외화인 달러화 및 위안화의 환율변동 위험이 당사의 재무상황에 영향을 미칠 수 있습니다.

당사는 증권신고서 제출일 현재 별도의

환율과 관련한 파생상품 계약을 체결하고 있지 않습니다
.
다만
, 환율이 당사의 손익에 미치는

영향을
충분히 인지하여 외화

매출로

외환 발생 시 최대한 빠른 시일내 환전하여 원화로 보유하는 등 환리스크에 대한 위험을 최소화하려 노력하고 있으며
, 매일 환율 변동 모니터링을 통해 급격한 환율 변동에 대응하고 있습니다

.
그럼에도 불구하고
,
예상하지 못한
글로벌 경기

의 변동
, 국내 통화관련 정책의 변경
, 대내외 호재 및 악재 등을 통해 환율의 급변 가능성은 상존하

고 있으며
, 당사의 환위험 관리에 어려움이 있을 수 있으니 이 점을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다
.
너. 감사 또는 검토받지 않은 재무제표와 관련된 위험
본 증권신고서 상의 요약재무정보에 기재된 2024년 반기(2024년 1월~2024년 6월) 재무제표의 경우

이정회계법인으로부터 검토를 받은 재무제표입니다.
이에 따라,
2024년 반기(2024년 1월~2024년 6월) 재무제표 상 재무수치는
감사
받은

다른 재무제표와는 신뢰도에서 차이가 존재하니 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.
더. 생산능력 확대를 위한 대규모 설비투자와 관련된 위험당사가 영위하는 자동화 물류 시스템 개발 사업은 장기적인 시장 경쟁력을 유지하고 지속적인 수익성 개선을 위해서는 일정 규모 이상의 설비투자가 수반됩니다. 당사는 설립 이후 지속적인 설비투자를 통해 증권신고서 제출일 현재 천안 1~6공장을 보유하고 있으며, 2026년부터 평택 7공장 증설을 계획하고 있습니다. 당사는 제품 생산시 제조공정 중 조립공정 등 일부 공정을 외주협력업체에 위탁하고 있어 정확한 생산능력에 대한 측정은 어려우나, 반도체 Stocker, AGV 등의 제품 수요 확대에 따라 생산설비 및 인력에 대한 투자는 지속적으로 발생하게 됩니다.
다만, 설비투자는 필연적으로 상당한 금액의 감가상각비를 발생시켜 고정비용 증가요인으로 작용하여 수익성이 저해될 수 있습니다. 또한 설비투자는 당시 목표이익을 달성할 수 있을 것이라는 보장은 존재하지 않고, 설비 투자에 대한 자본 회수가 예상보다 오랜 기간이 소요될 가능성도 존재하며, 대규모 시설의 구축 과정에서 당사가 통제할 수 없는 외부 환경의 변화에 따라 원래의 계획보다 일정이 지연되어 추가적인 비용이 소요될 수 있습니다. 이는 당사의 사업, 재무 상태에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

러. 품질 관련 위험
설계 결함, 시스템 오류, 제품의 오작동, 제품의 하드웨어와 소프트웨어 간의 연결오류, 설계목적에 부합하지 않은 용도로서의 사용, 사용미숙으로 인한 오류 또는 제품 사용과 관련된 위험에 대한 부족한 사전고지 등은 사용자의 부상, 재산 피해 및 기타 부정적인 사건으로 이어질 수 있습니다. 이러한 결함사항은 막대한 재설계 비용의 발생 및 설계 검증 및 결함 수습을 위한 엔지니어 등 개발인력의 추가투입에 따른 제품개발 지연을 야기시킬 수 있으며, 제품에 대한 보증 청구 또는 반품요청 등이 발생하여 고객과의 신뢰관계 및 사업적 평판에 악영향을 미칠 수 있습니다. 당사는 생산공정 내재화와 일부 외주공정에 대한 자체 품질관리를 통해 제품의 품질에 대해 엄격하게 관리하고 있지만
고객사의 사용 미숙으로 무상보증 기간 내 다수의 A/S 건이 접수될 경우 당사 인력 소요 등 비용이 발생할 수 있으며 그에 따라 당사의 사업성이 악화될 수 있으므로 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

머. 결
산일 이후 최근 재무정보 관련 위험

증권신고서 작성지침에 따라 증권신고서에 기재하는 "재
무에 관한 사항
"
은 최근사업연도
(
또는 반기
,
분기
)
말을 기준으로 감사인의 감사 또는 검토를 받은 수치를 기준으로 기재하고 있습니다
.
발행회사는 신뢰성 있는 재무정보를 생산하기 위하여 최선의 노력을 다 할 것으로 판단되나
,
발행회사의 의도적 혹은 비의도적인 회계처리 오류의 발생 가능성을 배제할 수 없는 바
,
감사인의 감사 혹은 검토를 받은 재무 수치를 기준으로 증권신고서를 작성하도록 함으로서 상기한 회계처리 오류의 가능성을 축소할 수 있으리라 사료됩니다
.

그러나
,
이러한 기재방식은 회계처리 오류의 가능성은 축소할 수 있으나
,
결산일 이후 회사의 손익 추이에 관하여는 투자자에게 정보를 제공하기 어려울 수 있다고 판단됩니다
.
이에
,
금융감독원에서는
2024
년
1
월
23
일
"
기업 공시역량 제고를 위한 투자위험요소 기재요령 개정 및
2023
년도 주요 정정요구 사례 공개
"
보도자료 배포를 통해
, IPO
기업의 최근 재무정보 공시방안 관련 기재 요령을 구체화한 바 있습니다
.

당사는
2024
년 반기 검토 이후
,
감사
(
검토
)
받지 않은 당사 자체 결산
별도재무제표 기준

2024
년
7월 매출액
24억원
,
영업이익 2
억원

,
2024년 8월 기준 매출액 71억원, 영업이익 6억원

을 시현하였습니다

.

상기 실적은 향후 감사
(
검토
)
과정에서 확정 실적과의 차이발생 가능성이 있으며
,
당사의 실적 악화에 따른 주가 하락 등의 위험이 존재합니다
.

한편
,
증권신고서 제출일 현재 당사가 투자위험요소에 기재한 사항 외에 당사가 인지하고 있는 당사의 코스닥시장 신규상장 전까지 당사의 재무실적에 영향을 미칠 수 있는 추가적인 영업환경 변동 전망에 관한 사항은 존재하지 않습니다
.

버. 지식재산권 관련 위험당사는 설립 이후 다수의 특허 등록 및 출원을 진행하고 있으며, 신고서 제출일 현재 등록특허 14건, 출원특허 10건을 보유하고 있습니다. 당사가 보유한 다수의 특허는 물류 자동화 시장 내에서 당사만이 자체적인 연구개발을 통해 구축한 기술적 진입장벽을 강화하고, 향후 신규 진입업체 혹은 기존 경쟁사로부터 당사 제품의 사업적 경쟁력을 유지하는데 기여할 수 있습니다.
다만,
지식재산권이나 영업비밀에 대한 침해가 발생하는 경우 이로 인한 소송 기타 분쟁이 발생할 수 있고, 이러한 분쟁은 막대한 비용과 시간을 요합니다.
당사는 설립이후 지식재산권과 관련한 소송및 영업비밀 등의 외부 유출 사례가 존재하지 않습니다. 그럼에도 불구하고,

만일 당사가 사업의 영위에 필수적인 지식재산권이나 영업비밀을 효과적으로 보호하지 못하는 경우, 이는 당사의 사업 및 재무에 부정적 영향을 미칠수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

서. 이해관계자와의 거래 관련 위험

당사는 ㈜제논코리아와 ㈜지나테크의 지분증권을 보유하고 있습니다. 두 업체 모두 당사의 Stocker 및 AGV/AMR의 제작 및 설치에 대한 외주용역을 수행하고 있으며, 당사는 외주업체의 경쟁력 향상 및 안정적인 외주처 확보를 목적으로 지분을 출자하였습니다.

당사의 지분투자 목적이나 거래수행 내역 등 당사와의 관계를 고려할 때
,
제
3
자와의 거래가격 차이
,
이익의 전가 등에서 이해상충 가능성이 높지 않으며
,
당사는 거래에 있어 이해상충 가능성을 낮추고 거래의 공정성을 확보하며 통제를 강화하기 위해
2023
년
9
월 27일 이사회를 통해「이해관계자와의 거래에 대한 통제규정」을 제정 및 도입하여 보다 객관적이고 명시적인 통제시스템을 구축하여 운영해 오고 있습니다.

이처럼 당사는 지분 출자 업체와 거래가 발생하는 구조이나, 절차적 강화를 통하여 이해관계자 간 거래는 철저한 내부통제 절차를 거쳐 이뤄지고 있습니다. 지
나테크 및 제논코리아는
외주용역을 수행하는 타 업체 대비
거래가격의 차이
,
이익 전가의 발생가능성은 제한적인 상황입니다.
다만
,
이러한 당사의 노력에도 불구하고
,
향후 이해관계자와의 거래 특성상 이해상충의 여지가 존재할 수 있으며, 예기치 못한 거래의 발생 및 거래 시 내부통제 절차 진행 상의 미흡한 점이 발생할 경우 당사의 경영에 부정적인 영향을 끼칠 수 있는 바 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

어. 최
대주주등의 의무이행 확약 및 주주간 계약 체결에 따른 위험

당사의 최대주주인 배성관 대표이사와 등기임원 박준호 상무는 당사의 지분 22.66%를 보유하고 있는 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합("이하 조합")의 후순위 유한책임조합원으로서, 배성관 대표이사는 7.8%, 박준호 상무는 4.9%의 출자비율로 간접적으로 지분을 보유하고 있습니다. 조합이 보유한 당사 지분은 상장 이후 6개월간 의무보유되나, 조합 규약상 유한책임조합원은 공동업무집행조합원의 동의를 득하는 경우 보유한 출자지분의 양도가 가능하여, 배성관 대표이사 및 박준호 상무, 조합의 공동집행업무조합원을 대상으로 조합원 지위의양도가 이루어지지 않도록 하는 확약을 하였습니다. 한편, 배성관 대표이사와 박준호 상무는 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합과 주식 양수도 거래 계약을 체결할 당시 추가적으로 주주간 계약을 체결하였습니다. 주주간 계약서의 조항에는 일반 보통주주가 가진 권리, 의무와 달리 정한 조항이 일부 존재합니다.다만, 주주간 계약서 당사자들 전원의 합의에 따라 회사가 기업공개를 완료하여 회사의 보통주식이 한국거래소에서 거래가 개시된 시점부터 주주간 계약서에서 정한 모든 약정사항이 해지되며, 주식매매계약서상 일반 보통주주와 달리 정한 내용에 대한 모든 권리 및 의무가 일반 보통주주와 동일함을 확인하는 서면확인서를 제출 받았습니다.

그러나 한국거래소 대상 의무이행 확약조치에도 불구하고, 확약인의 의무이행 위반에 대한 가능성을 완전하게 배제할 수는없으며, 해당 확약을 위반한 경우 한국거래소가 당사에 대하여 조치를 행할 수 있고 위반으로 발생하는 손해에 대한 책임을 부과하게 됩니다. 또한, 증권신고서 제출일 현재 주주간 계약에서 정한 모든 약정사항이 해지된 것은 아니며, 기업공개 의무를 달성하지 못 할 경우 투자자의 풋옵션이 행사될 수 있습니다. 투자자께서는 상기 최대주주등의 의무이행 및 주주간 계약에 대한 내용을 참고하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

기타 투자위험

가
. 상장 이후 유통가능 주식수 및 매도가능물량으로 인한 위험
금번 공모 시 당사 상장예정주식 총수의 29.51%에 해당하는 1,290,272주가 유통가능 물량입니다.
상장 3개월 후에는 발행주식 총수의 1.87%에 해당하는 81,705주, 6개월 후에는 발행주식 총수의 21.28%에 해당하는 930,302주, 1년 후에는 발행주식 총수의 10.76%에 해당하는 470,361주, 그리고 상장 2년 6개월후에는 최대주주 보유주식 1,600,000주(발행주식 총수의 36.59%)가 추가적으로 의무보유기간 만료에 따라 매도 가능물량에 해당합니다.
이와 같은 매도가능물량으로 인하여 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자에 유의하시기 바랍니다.

나. 코스닥시장 상장요건 미충족 및 상장예비심사결과 효력 상실 위험

금번 공모는 「코스닥시장 상장규정」에서 규정하고 있는 주식의 분산요건을 충족할 목적으로 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따라 공모의 방법으로 실시됩니다. 금번 공모 후 당사가 신규상장신청일까지 필요한 요건을 모두 충족하면 본 주식은 코스닥시장에 상장되어 매매를 개시하게 됩니다.
그러나
일부 요건이라도 충족하지 못하거나 상장재심사 사유에 해당되어 재심사 승인을 받지 못할 경우, 코스닥시장에서 거래할 수 없어 당사의 주식을 취득하는 투자자께서는 주식의 환금성에 큰 제약을받을 수도 있습니다.
한
편, 본 증권신고서 상의
공모일정은 확정된 것이 아니며 관계기관의 조정 또는 증권신고서 수리과정에서 변경될 수 있습니다.

당사가 금번 신고서 제출 이후 공모 일정 연기, 공모 철회, 그 외 사유 등으로 인하여 상장예비심사결과를 통보 받은 날인
2024년 8월 14일로부터 6개월 이내에 한국거래소에 신규상장 신청을 완료하지 못할 경우,
코스닥시장상장규정 제8조제1항에 의거, 한국거래소는 시장
위원회의 의결을 거쳐 당사의 상장예비심사결과에 대하여 그 효력을 인정하기 아니할 수 있습니다.

다.
상장주선인의 주식 취득 관련 사항
「코스닥시장 상장규정」에 의해
상장주선인이
별도로 19,800주를 취득하게 됩니다. 이에 따라 공모 이외의 주식 수 증가로 인해 주식가치가 희석될 수 있습니다.

한편, 금번 공모 시 청약 미달이 발생하여 이를 상장주선인이 인수하게 될 경우 상장주선인이 추가로 취득하는 주식의 수는 감소할 수 있습니다.

라
.

주식의 대규모 발행 또는 매각 위험(Overhang Issue)

향후 당사의 보통주가
대규모로 매각되거나 추가적으로 발행되는 경우, 당사의 보통주 가격은 하락할 수 있습니다.

마.

주
식매수선택권 행사에 따른 지분희석 위험

당사는 설립 이후 당사의 설립, 경영과 기술혁신 등에 기여할 수 있는 임직원 등에게 주식매수선택권을 부여하였으며,
증권신고서 제출일 현재 미행사 주식매수선택권은 70,000주입니다. 이는 공모 후 발행주식총수(4,372,640주)의 1.60%에
해당합니다.
향후
주식매수선택권의 행사로 인하여 신주가 발행되어 시장에 출회될 경우 당사의 상장 후 주가에

희석화

요인으로 작용하여 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
투자자께서는 상기와 같이 출회 가능한 물량에 대해 반드시 유의하시기 바랍니다.

바
.
상
장 이후 주가의 공모가격 하회 가능성당사의 주식은 한국거래소 코스닥시장에서 거래된 적이 없으며 금번 상장을 통해 한국거래소에서 최초 거래되는 것이므로
상장 이후 투자자께서는 공모가격이나 그 이상의 가격으로 주식을 재매각하지 못할 수도 있으니 이 점 유념하시기 바랍니다.

사.
Pu
t-Back Option, 환매청구권 및 초과배정옵션 미부여

「증권 인수업무 등에 관한 규정」 개정으로
일반청약자에게 "공모가격의 90% 이상에 인수회사에 매도할 수 있는 권리(Put-Back Option)"가 부여되지 않으니 투자 시 유의하시기 바랍니다. 또한 금번 공모의 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제10조의3 제1항에 해당하지 않기 때문에 이에 따른
환매청구권이 부여되지 않습니다. 또한 당사는 금번 코스닥시장 상장을 위한 공모에서
"초과배정옵션"에 관한 계약을 체결하지 않았습니다. 투자자께서는 이점을 유의하시기 바랍니다.

아
. 일반청약자 배정분 및 배정방식 변경 위험

「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제3호 개정에 따라 일반청약자에게 공모주식의 25% 이상을 배정합니다. 추가적으로

「증권 인수업무 등에 관한 규정」
제9조제1항제6호 신설에 따라 우리사주조합원이 공모주식의 20% 미만을 청약하는 경우, 우리사주조합원의 청약 수량을 제외한 물량을 공모주식의 5% 내에서 발행회사와 협의하여 일반청약자에게 배정할 수 있습니다.
이에 따라
종전
규정과 달리
일반청약자 배정 물량이 증가하게 되어, 상장 후 주가에 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

2020년 11월 19일 금융위원회에서 고시한 공모주 일반청약자 참여기회 확대방안에 의거 금번 공모는 일반청약자 배정물량 중 절반 이상에 대해 균등방식을 도입하여 배정합니다.
일반청약자 주식을 배정함에 있어 금융위원회가 고시한 적용가능한 균등방식 예시 중 일괄청약방식을 적용합니다.
이에 따라 일반청약자는 기존 청약방식대로 원하는 수량을 청약하고 균등배정 수량과 비례배정 수량을 최종 배정받게 됩니다.

이에 일반청약자에게 배정되는 주식수는 청약 시에 보여지는 청약 경쟁률과 상이할 수 있으며,
일반청약자가 예상한 배정주식수보다 많은 주식이 배정될 수 있습니다.
또한, 청약증거금 50% 징수에 따라 추가 납입 및 청약증거금의 환불은 이루어지지 않을 수 있습니다.

자. 집단소송위험

증권 관련 집단소송을 허용하는 국내 법규로 인해 당사는 추가적인 소송위험에 노출될 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다
.

차.
지배주주와 투자자와의 이해상충 위험

본 공모 후 최대주주인 배성관을 포함한
특수관계인은 보통주 1,776,200주(상장예정주식수의 40.62%)를 보유
하게 됩니다. 지배주주는 이사의 선임을 비롯한 당사 주주총회에 상정되는 대부분의 사안을 결정할 때 상당한 영향력을 행사 할 수 있을 것으로 판단됩니다. 또한, 지배주주는 정관 변경 요구, 합병 제안, 자산 매각 제안, 또는 기타 주요 거래 등에 대한 투표 결과를 통제하거나 주요한 영향력을 행사할 수 있어
당사 지배주주의 이해관계와 투자자의 이해관계는 상충될 수 있습니다.
이러한 이해상충은 당사에 대한 투자자나 다른 주주들의 이해관계에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

카.
공모가 산정 및 결정 방식의 한계에 따른 위험

당사의 희망 공모가액은 유사회사의
PER
을 적용하여 산출되었지만
,
희망공모가액 범위가 당사의 절대적인 가치를 의미하는 것은 아니며
,
최종 선정된 비교기업들은 당사와 주요 판매 제품의 종류 및 비중
,
주요 사업지역
,
전략
,
영업환경
,
시장 내 위치
,
성장성 등 측면에서 차이가 존재할 수 있습니다
.
또한 당사의 희망공모가액 산출 시 활용된 변수들은 별도 외부전문기관의 평가 등을 받지 아니한 당사의 자체적인 추정이며
,
그 완결성이 보장되지 아니합니다
.

당사는 금번 공모 시 사업의 유사성, 재무적 유사성 및 일반사항 등을 종합적으로 고려하여 비교대상회사를 선정하여 공모가액 산출에 적용하였습니다.
상

기 기준에 따라,

로
체시스템즈, 현대무벡스, 링크제니시스 총

3
개사

를

최종 비교대상회사로 선정하였습니다
.

그러나 상기 선정된 비교기업이 회사와 사업의 연관성이 존재하고 비교 가
능성이 일정 수준 존재하여도 상대가치 평가방법의 특성상 적합한 비교기업 선정 과정 및 결과에 대한 완전성을 보장할 수는 없습니다. 기업규모의 차이 및 부문별 매출 비중의 상이성, 선정 기준의 임의성 등을 고려하였을 때, 최종 선정된 기업들이 반드시 적합한 비교기업의 선정이라고 판단할 수는 없으며, 사업 구조, 시장점유율, 인력 수준, 재무안정성, 소속 기업집단 내 지배구조 차이, 경영진, 경영 전략 등 주식가치에 영향을 미칠 수 있는 사항들에 차이점이 존재함에 따라 비교기업 선정의 부적합성이 있을 수 있으니 투자 시 유의하시기 바랍니다.

타.

재무제표 작성 기준일 이후 변동 미반영

당
사는
2024년 반기, 2023년 온기 재무제표
에 대해 회계법인으로부터 검토 및 감사 받은 K-IFRS 기준으로 재무제표를 작성하여 본 증권신고서에 기재하였습니다.
본 증권신고서 상의 재무제표에 관한 사항 및 감사인의 의견에 관한 사항은
2024년 반기 재무제표
작성 기준일 이후의 변동을 반영하지 않았으므로 투자에 유의하시기 바랍니다.

파

.

수요예측 경쟁률에 관한 주의사항당사의 수요예측 예정일
은
2024년 09월 05일(목) ~ 2024년 09월 11일(수)
입니다. 수요예측에 참여한 기관투자자들은 가격확정 후 실투자 여부를 결정하여 청약 예정일인
2024년 09월 19일(목) ~ 2024년 09월 20일(금)
에 일반 투자자와 함께 청약을 실시하게 됩니다. 따라서
청약일 전에 발표되는 수요예측 경
쟁률이 기관투자자의 실제 투자 수요를 보여주는 지표는 아니오니, 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하여 주시기 바랍니다.

하.

공모자금의 사용내역 관련 위험
당사는 금번 공모를 통해 조달한 자금에서 발행제비용을 차감한 순수입금의 사용계획을 결정함에 있어 상당한 재량권을 보유하고 있으며,
투자자가 당사의 결정사항에 동의하지 않는 목적으로 사용할 수 있습니다. 또한, 당사의 자금 사용 계획에 따른 자금의 지출 규모와 시기는 사업환경의 변화, 고객과의 거래관계의 형성, 유지, 변경 및 단절, 그리고 예상하지 못한 자금 수요 등에 따라 변경될 수 있습니다.

거.
신규상장일 기준가 산정방식 및 가격제한폭 변경

2023
년
06
월
26
일부터 유가증권 및 코스닥시장 신규상장종목의 신규상장일 기준가격이 기존
'
공모가격의
90~200%
내에서 호가를 접수하여 결정된 시가
'
에서

'
공모가격
'
으로 변경되며
,
신규상장일 가격제한폭은 기존
'
기준가격 대비
±30%'
에서

'
기준가격
(
공모가격
)
의
60~400%'
로 변경됩니다
.

2021
년
10
월
18
일부터 신규상장종목 상장일에 변동성완화장치
(VI)
가 적용되지 않으나
,
변동성완화장치가 없더라도 가격 변동은 기준가의 가격제한폭
(60~400%)
내로 제한되므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다
.

너.
상장기업의 관리감독기준 강화에 따른 위험

최근 상장기업에 대한 관리감독기준이 강화되는 추세이며, 향후
당사가 상장기업 관리감독기준을 위반할 경우 주권매매정지, 관리종목지정, 상장폐지실질심사, 상장폐지 등의 조치가 취해질 수 있습니다.

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

(단위 : 원, 주)

증권의종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출)방법

보통주
660,000
100
40,000
26,400,000,000
일반공모

인수(주선) 여부
지분증권 등 상장을 위한 공모여부

인수
예
코스닥시장
신규상장

인수(주선)인
증권의종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
신영증권
보통주
594,000
23,760,000,000
1,267,200,000
총액인수

인수
케이비증권
보통주
66,000
2,640,000,000
92,400,000
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2024년 09월 19일 ~ 2024년 09월 20일
2024년 09월 24일
2024년 09월 19일
2024년 09월 24일
-

청약이 금지되는 공매도 거래 기간

시작일
종료일

-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

시설자금
19,461,604,000

연구개발
4,000,000,000

운영자금
2,233,657,533

발행제비용
1,496,738,467

신주인수권에 관한 사항

행사대상증권
행사가격
행사기간

-
-
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

제닉스㈜
본인
287,160
287,160
-

일반청약자 환매청구권

부여사유
행사가능 투자자
부여수량
행사기간
행사가격

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【기 타】
-

주1)

모집(매출)가액, 모집(매출)총액, 인수금액, 인수대가, 신주인수권 행사가격 등은 대표주관회사와 발행회사가
협의한 확정공모가액 40,000원을 기준으로 기재하였습니다.

주2)

총 인수대가는 공모금액 및 상장주선인의 추가 의무인수금액을 합산한 금액의
5.0% 입니다.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요

(단위 : 원, 주)

증권의종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출)방법

보통주
660,000
100
40,000
26,400,000,000
일반공모

인수인
증권의종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
신영증권
보통주
594,000
23,760,000,000
1,267,200,000
총액인수

인수
케이비증권
보통주
66,000
2,640,000,000
92,400,000
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2024년 09월 19일 ~ 2024년 09월 20일
2024년 09월 24일
2024년 09월 19일
2024년 09월 24일
-

주1)

모집(매출)가액(이하

"확정공모가액")의 산정 근거는 『Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)』의『1. 공모가격에 대한 의견』부분을 참조하시기 바랍니다.

주2)

모집(매출)가액, 모집(매출)총액, 인수금액 및 인수대가는
대표주관회사와 발행사가 협의하여 제시한 확정공모가액인 40,000원 기준입니다.

주3)

모집(매출)가액의 확정(이하 "확정공모가액")은 청약일 전에 실시하는 수요예측 결과를 반영하여 대표주관회사인 신영증권㈜와 발행회사인 제닉스㈜가
협의하여

1주당 확정공모가액을 40,000원으로 최종 결정하였습니다.

주4)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 증권수의 100분의 80이상과 100분의 120 이하에 해당하는 증권수로 변경 가능합니다.

주5)

우리사주조합 청약일: 2024년 9월 19일 (1일간)

기관투자자, 일반청약자 청약일: 2024년
9월 19일 ~ 20일
(2일간)

상기 청약일 및 납입일 등 일정은 효력발생일의 변경 및 회사상황, 주식시장 상황 등에 따라 변경될 수 있습니다.

주6)
본 주식은 코스닥시장 상장을 목적으로 모집(매출)하는 것으로 상장예비심사신청서를 제출(2024년 4월 22일)하여 한국거래소로부터 상장예비심사 승인(2024년 8월 14일)을 받았습니다. 그 결과 금번 공모완료 후, 신규상장신청 전 주식의 분산요건(「코스닥시장 상장규정」 제28조제1항제1호)을 충족하게 되면 상장을 승인하겠다는 통지를 받았으나, 일부 요건이라도 충족하지 못하게 되면 코스닥시장에서 거래할 수 없어 환금성에 큰 제약을 받을 수도 있음을 유의하시기 바랍니다.

주7)

총 인수대가는 공모금액 및 상장주선인의 추가 의무인수금액을 합산한 금액의
5.0%
입니다. 상기 인수대가는 발행회사와 대표주관회사가
협의하여 결정한 확정공모가액인 40,000원 기준입니다.
또한, 상장주선인의 의무인수금액은 모집·매출하는 물량의 청약이 미달될 경우 변동될 수 있으며, 이 경우 총 인수대가도 변동될 수 있습니다.

주8)

코스닥시장 상장규정 제13조 제5항 제1호 나목에 의해 상장주선인인 신영증권㈜는 공모물량의 3%(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)를 당해 모집(매출)하는 가액과 동일한 가액으로 취득하여야 합니다. 그 세부 내역은 다음과 같습니다.

취득자
증권의 종류
취득수량
취득금액

신영증권㈜
보통주
19,800주
792,000,000원

* 상기 취득분은 모집(매출)주식과는 별도로 신주가 발행되어 상장주선인이 취득하게 됩니다. 단, 모집(매출)하는 물량의 청약이 미달될 경우에는 주식수가 변동될 수 있습니다.** 취득금액은
확정공모가액인 40,000원 기준입니다.*** 금번 공모에서 청약 미달이 발생하여 상장주선인이 자기의 계산으로 잔여주식을 인수하는 경우 상장주선인의 의무 취득분(19,800주)에서 잔여주식 인수 수량만큼을 차감한 주식을 취득하게 됩니다. 또한, 모집(매출)하는 물량 중 청약 미달이 공모물량의 3%(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량) 이상 발생하여 상장주선인이 이를 인수할 경우 상장주선인이 추가로 취득하여야 하는 의무 취득분이 없을 수 있습니다.

주9)
금번 공모에서는 증권 인수업무 등에 관한 규정 제10조의3(환매청구권) ①항 각호에 해당하는 사항이 존재하지 않으며, 이에 따라 증권 인수업무 등에 관한 규정 제10조의3(환매청구권)에 따른 일반청약자에게 공모주식을 인수회사에 매도할 수 있는 권리(이하 "환매청구권"이라 한다)를 부여하지 않습니다.

2. 공모방법

금번 제닉스㈜의 코스닥시장 상장을 위한 공모(신주모집 372,840주(56.5%), 구주매출 287,160주(43.5%))는 일반공모 방식에 의합니다. 다만, 구주매출은 제닉스㈜가 보유한 자기주식이 대상이므로 공모금액 전액이 발행회사인 제닉스㈜로 유입될 예정입니다.
가. 공모주식의 배정내역

【공모방법 : 일반공모】

구분
주식수
비율
비고

우리사주조합
19,800주
3.0%
우선배정

일반공모
640,200주
97.0%
고위험고수익투자신탁등 및벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
660,000주
100.0%
-

주)
『증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정』 제2-3조 제2항 제1호에 근거하여 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상의 공모주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경 가능합니다.

【청약대상자 유형별 공모대상 주식수】

구분
주식수
배정비율
주당공모가액
모집(매출)총액
비고

우리사주조합
19,800주
3.0%
40,000원
792,000,000원
우선배정

일반청약자
165,000주
25.0%
6,600,000,000원
-

기관투자자
475,200주
72.0%
19,008,000,000원
고위험고수익투자신탁등 및벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
660,000주
100.0%
26,400,000,000원
-

주1)

주당공모가액 및 모집(매출)총액은
확정공모가액인 40,000원 기준입니다.

주2)

『근로복지기본법』제38조 제2항 및 『증권 인
수업무 등에 관한 규정』제9조 제1항 제2호에 근거하여 우리사주조합에게 공모주식의 100분의 20 의 범위에서 우선적으로 배정할 수 있으며,
금번 공모시에는 우리사주조합에 19,800주(3.0%)를 우선 배정하였습니다.

주3)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제3호에 따라 일반청약자에게 공모주식의 25% 이상을 배정합니다.

주4)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제4호에 따라 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다.

주5)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제5호에 따라 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25% 이상을 배정합니다.

주6)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제6호에 따라 우리사주조합원이 공모주식의 20% 미만을 청약하는 경우 공모주식의 20%에서 우리사주조합원의 청약수량을 제외한 주식을 공모주식의 5% 이내에서 일반청약자에게 배정할 수 있습니다.

주7)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제1항제7호에 따라 주2)~주6)에 따른 배정 후 잔여주식을 기관투자자에게 배정합니다.

주8)
『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제9조제3항에 따라 본 공모주식의 청약조건을 충족하는 청약자 유형군의 청약수량이 배정비율에 미달하는 경우에는 다른 청약자 유형군에 배정할 수 있습니다.

나. 모집의 방법 등

【모집방법 : 일반공모】

구분
주식수
비율
비고

우리사주조합
11,185주
3.0%
우선배정

일반공모
361,655주
97.0%
고위험고수익투자신탁등 및벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
372,840주
100.0%
-

【모집 세부내역】

구분
주식수
배정비율
주당공모가액
모집총액
비고

우리사주조합
11,185주
3.0%
40,000원
447,400,000원
우선배정

일반청약자
93,210주
25.0%
3,728,400,000원
-

기관투자자
268,445주
72.0%
10,737,792,000원
고위험고수익투자신탁등 및벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
372,840주
100.0%
14,913,600,000원
-

주1) 모집대상 주식에 대한 인수비율은 다음과 같습니다.

구분
배정주식수(주)
주당모집가액
인수비율
인수금액(원)

대표주관회사
신영증권㈜
335,556
40,000원
90%
13,422,240,000

인수회사
케이비증권㈜
37,284
10%
1,491,360,000

합계
372,840
100%
14,913,600,000

주2) 금번 모집에서 우리사주조합에 모집주식 중

11,185주(3.0%)
를 우선 배정하였습니다.

주3) 금번 모집에서 일반청약자에게 배정된 모집물량은 아래와 같이 대표주관회사인 신영증권㈜와 인수회사인 케이비증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

구분
일반청약대상모집주식수
주당모집가액
일반청약대상모집총액(원)

대표주관회사
신영증권㈜
83,889주
40,000원
3,355,560,000원

인수회사
케이비증권㈜
9,321주
372,840,000원

합계
93,210주
3,728,400,000원

주4)
금번 모집에서 기관투자자(고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 포함)에게 배정된 모집물량은 대표주관회사인 신영증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

주5)

기관투자자 : 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 의한 다음 각 목에 해당하는 자를 말합니다.가. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 동법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자

나. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제182조에 따라 금융위원회에 등록되거나 동법 제249조의6 또는 제249조의10에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구

다. 「국민연금법」에 의하여 설립된 국민연금공단

라. 「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부

마. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사"라 한다)

바. 상기 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(이하 "신탁회사"라 한다)

아. 「금융투자업규정」 제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 "부동산신탁회사"라 한다)

※ 금번 모집과 관련하여 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조제1항제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측 참여는 허용되지 않습니다.

※ 고위험고수익투자신탁등이란 「조세특례제한법」제91조의15 제1항 및「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각항의 요건을 모두 갖춘 것을 말합니다.① 「조세특례제한법」 제91조의15 제1항에 따른 고위험고수익채권투자신탁(이하 "고위험고수익채권투자신탁"이라 한다). 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일이 속하는 분기 또는 그 다음 분기 말일 전 영업일까지 수요예측에 참여하는 경우에는 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 및 같은 조 제5항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 고위험고수익채권의 보유비율이 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 각 목의 비율 이상이어야 합니다.② 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항에 따른 고위험고수익투자신탁(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)으로서 최초 설정일ㆍ설립일이 2023년 12월 31일 이전일 것. 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만인 경우에는 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.

【 고위험고수익채권투자신탁 】

『조세특례제한법』제91조의15(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례)① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 “고위험고수익채권투자신탁”이라 한다)에 2024년 12월 31일까지 가입하는 경우 해당 고위험고수익채권투자신탁에서 받는 이자소득 또는 배당소득은 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다.『조세특례제한법 시행령』제93조(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례)① 법 제91조의15제1항에서 “대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등”이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 “투자신탁등”이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다.

1. 다음 각 목의 구분에 따른 요건을 갖출 것

가. 공모집합투자기구(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제9조제18항에 따른 집합투자기구 중 같은 조 제19항에 따른 사모집합투자기구를 제외한 것을 말한다. 이하 이 조에서 같다)인 투자신탁등의 경우: 신용등급(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자 2 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급을 말한다. 이하 이 조에서 같다)이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제2조제1호나목에 따른 사채 중 같은 법 제59조에 따른 단기사채등에 해당하는 사채(이하 이 조에서 “단기사채”라 한다)의 경우에는 A3+ 이하]인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것

나. 공모집합투자기구가 아닌 투자신탁등의 경우: 신용등급이 A+, A 또는 A-(단기사채의 경우에는 A2+, A2 또는 A2-)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 15 이상이고, 신용등급이 BBB+ 이하(단기사채의 경우에는 A3+ 이하)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상일 것

2. 국내 자산에만 투자할 것

【 고위험고수익투자신탁 】

『조세특례제한법』제91조의15(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례)① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권 또는 대통령령으로 정하는 주권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)에 2017년 12월 31일까지 가입하는 경우 1명당 투자금액 3천만원(모든 금융회사에 투자한 투자신탁 등의 합계액을 말한다) 이하인 투자신탁 등에서 받는 이자소득 또는 배당소득에 대해서는 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다.『조세특례제한법 시행령』제93조(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례)① 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 채권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자(이하 이 조에서 "신용평가업자"라 한다) 2명 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제59조에 따른 단기사채등(같은 법 제2조제1호나목에 따른 권리에 한정한다.)의 경우 A3+ 이하]인 사채권(이하 이 조에서 "비우량채권"이라 한다)을 말한다.② 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 주권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제11조제2항에 따른 코넥스시장에 상장된 주권(이하 이 조에서 "코넥스 상장주식"이라 한다)을 말한다.③ 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 투자신탁 등"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 "투자신탁등"이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다.1. 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로한다.2. 국내 자산에만 투자할 것

주1) 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항 참고주2) 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항 참고

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 고위험고수익투자신탁등으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.※ "벤처기업투자신탁"이란 「조세특례제한법」 제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁으로서(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」 일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다) 다음 각 항의 요건을 갖춘 신탁을 말합니다.① 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(동법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

② 통장에 의하여 거래되는 것일 것

③ 투자신탁의 설정일부터 6개월 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목 1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 합니다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1)「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제2조제2항에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 아니하게 된 이후 7년이 지나지 아니한 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 「조세특례제한법」 제10조제1항에 따른 중견기업에 가목 1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

④ 제3항의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 항 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 제3항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 제3항 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 35 이상이어야 합니다.※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

※ 투자일임회사는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등의 경우에는 제1항 및 제4항을 적용하지 않습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자(같은 호 마목에 따른 투자일임회사는 제외한다)일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것※ 투자일임회사는 다음 각 항의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 투자일임회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.① 투자일임업 등록일로부터 2년이 경과하고, 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것② 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (투자일임업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 투자일임업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 투자일임재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것

※ 신탁회사는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것

※ 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 집합투자회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측등에 참여할 수 있습니다.① 일반사모집합투자업 등록일로부터 2년이 경과하고, 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것② 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (일반사모집합투자업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 일반사모집합투자업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 집합투자재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사(또는 신탁회사), 일반사모집합투자업을 등록한 집합투자회사로 참여하는 경우 상기 요건에 해당하는 투자일임회사(또는 신탁회사) 또는 고유재산임을 확약하는 확약서 및 투자일임재산(또는 신탁재산) 구성내역을 기재한 수요예측참여 총괄집계표를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.대표주관회사인 신영증권㈜가 주관하는 수요예측에 참여하기 위한 모든 기관투자자는 주금납입능력 확인 등에 관한 확약서를 제출하여야 하며, 미제출시 수요예측 참여가 불가합니다.※ 부동산신탁회사는 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.

주6)

배정주식수(비율)의 변경① 청약자 유형군에 따른 배정비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과 및
우리사주조합과 기관투자자의 청약 결과에 따라 청약일 및 청약일 전에 변경될 수 있습니다.② 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 청약자 유형군에 합산하여 배정할 수 있습니다. (『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 -Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 라. 청약결과 배정방법』 참조)③ 잔여주식이 있는 경우에는
인수단
이 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정합니다.④「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다.⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25% 이상을 배정합니다.⑥ ④, ⑤에도 불구하고 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁등 또는 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

주7)

주당모집가액 : 대표주관회사인 신영증권㈜와 제닉스㈜가
협의한 확정공모가액 40,000원입니다.

주8)

모집총액은 대표주관회사와 발행회사가
협의한 확정공모가액 40,000원을 기준으로 하여 계산한 금액입니다.

주9)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 근거하여 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상 공모할 주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경될 수 있습니다.

주10)
금번 공모는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제10조의3 제1항에 해당하지 않으므로 일반청약자에 대한 환매청구권을 부여하지 않습니다.

다. 매출의 방법 등
(1) 매출의 방법

【매출방법 : 일반공모】

구분
주식수
비율
비고

우리사주조합
8,615주
3.0%
우선배정

일반공모
278,545주
97.0%
고위험고수익투자신탁등 및벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
287,160주
100.0%
-

【매출 세부내역】

구분
주식수
배정비율
주당공모가액
매출총액
비고

우리사주조합
8,615주
3.0%
40,000원
344,600,000원
우선배정

일반청약자
71,790
25.00%
2,871,600,000원
-

기관투자자
206,755
72.00%
8,270,208,000원
고위험고수익투자신탁등 및벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계
287,160주
100.0%
11,486,400,000원
-

주1) 매출대상 주식에 대한 인수비율은 다음과 같습니다.

구분
배정주식수(주)
주당매출가액
인수비율
인수금액(원)

대표주관회사
신영증권㈜
258,444
40,000원
90%
10,337,760,000

인수회사
케이비증권㈜
28,716
10%
1,148,640,000

합계
287,160
100%
11,486,400,000

주2) 금번 매출에서 우리사주조합에 매출주식 중
8,615주(3.0%)
를 우선 배정하였습니다.

주3) 금번 매출에서 일반청약자에게 배정된 매출물량은 아래와 같이 대표주관회사인 신영증권㈜와 인수회사인 케이비증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

구분
일반청약대상매출주식수
주당매출가액
일반청약대상매출총액(원)

대표주관회사
신영증권㈜
64,611주
40,000원
2,584,440,000원

인수회사
케이비증권㈜
7,179주
287,160,000원

합계
71,790주
2,871,600,000원

주4)
금번 매출에서 기관투자자(고위험고수익투자신탁등 및 벤처기업투자신탁 포함)에게 배정된 매출물량은 대표주관회사인 신영증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

주5)

기관투자자 : 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 의한 다음 각 목에 해당하는 자를 말합니다.가. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 동법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자

나. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제182조에 따라 금융위원회에 등록되거나 동법 제249조의6 또는 제249조의10에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구

다. 「국민연금법」에 의하여 설립된 국민연금공단

라. 「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부

마. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사"라 한다)

바. 상기 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(이하 "신탁회사"라 한다)

아. 「금융투자업규정」 제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 "부동산신탁회사"라 한다)

※ 금번 매출과 관련하여 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조제1항제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측 참여는 허용되지 않습니다.

※ 고위험고수익투자신탁등이란 「조세특례제한법」제91조의15 제1항 및「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각항의 요건을 모두 갖춘 것을 말합니다.① 「조세특례제한법」 제91조의15 제1항에 따른 고위험고수익채권투자신탁(이하 "고위험고수익채권투자신탁"이라 한다). 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일이 속하는 분기 또는 그 다음 분기 말일 전 영업일까지 수요예측에 참여하는 경우에는 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 및 같은 조 제5항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 고위험고수익채권의 보유비율이 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 각 목의 비율 이상이어야 합니다.② 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항에 따른 고위험고수익투자신탁(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)으로서 최초 설정일ㆍ설립일이 2023년 12월 31일 이전일 것. 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만인 경우에는 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.

【 고위험고수익채권투자신탁 】

『조세특례제한법』제91조의15(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례)① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 “고위험고수익채권투자신탁”이라 한다)에 2024년 12월 31일까지 가입하는 경우 해당 고위험고수익채권투자신탁에서 받는 이자소득 또는 배당소득은 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다.『조세특례제한법 시행령』제93조(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례)① 법 제91조의15제1항에서 “대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등”이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 “투자신탁등”이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다.

1. 다음 각 목의 구분에 따른 요건을 갖출 것

가. 공모집합투자기구(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제9조제18항에 따른 집합투자기구 중 같은 조 제19항에 따른 사모집합투자기구를 제외한 것을 말한다. 이하 이 조에서 같다)인 투자신탁등의 경우: 신용등급(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자 2 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급을 말한다. 이하 이 조에서 같다)이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제2조제1호나목에 따른 사채 중 같은 법 제59조에 따른 단기사채등에 해당하는 사채(이하 이 조에서 “단기사채”라 한다)의 경우에는 A3+ 이하]인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것

나. 공모집합투자기구가 아닌 투자신탁등의 경우: 신용등급이 A+, A 또는 A-(단기사채의 경우에는 A2+, A2 또는 A2-)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 15 이상이고, 신용등급이 BBB+ 이하(단기사채의 경우에는 A3+ 이하)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상일 것

2. 국내 자산에만 투자할 것

【 고위험고수익투자신탁 】

『조세특례제한법』제91조의15(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례)① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권 또는 대통령령으로 정하는 주권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)에 2017년 12월 31일까지 가입하는 경우 1명당 투자금액 3천만원(모든 금융회사에 투자한 투자신탁 등의 합계액을 말한다) 이하인 투자신탁 등에서 받는 이자소득 또는 배당소득에 대해서는 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다.『조세특례제한법 시행령』제93조(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례)① 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 채권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자(이하 이 조에서 "신용평가업자"라 한다) 2명 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제59조에 따른 단기사채등(같은 법 제2조제1호나목에 따른 권리에 한정한다.)의 경우 A3+ 이하]인 사채권(이하 이 조에서 "비우량채권"이라 한다)을 말한다.② 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 주권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제11조제2항에 따른 코넥스시장에 상장된 주권(이하 이 조에서 "코넥스 상장주식"이라 한다)을 말한다.③ 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 투자신탁 등"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 "투자신탁등"이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다.1. 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로한다.2. 국내 자산에만 투자할 것

주1) 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항 참고주2) 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항 참고

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 고위험고수익투자신탁등으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.※ "벤처기업투자신탁"이란 「조세특례제한법」 제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁으로서(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」 일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다) 다음 각 항의 요건을 갖춘 신탁을 말합니다.① 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(동법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

② 통장에 의하여 거래되는 것일 것

③ 투자신탁의 설정일부터 6개월 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목 1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 합니다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1)「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제2조제2항에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 아니하게 된 이후 7년이 지나지 아니한 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 「조세특례제한법」 제10조제1항에 따른 중견기업에 가목 1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

④ 제3항의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 항 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 제3항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 제3항 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 35 이상이어야 합니다.※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

※ 투자일임회사는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등의 경우에는 제1항 및 제4항을 적용하지 않습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자(같은 호 마목에 따른 투자일임회사는 제외한다)일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것※ 투자일임회사는 다음 각 항의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 투자일임회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.① 투자일임업 등록일로부터 2년이 경과하고, 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것② 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (투자일임업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 투자일임업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 투자일임재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것

※ 신탁회사는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것

※ 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 집합투자회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측등에 참여할 수 있습니다.① 일반사모집합투자업 등록일로부터 2년이 경과하고, 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것② 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (일반사모집합투자업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 일반사모집합투자업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 집합투자재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사(또는 신탁회사), 일반사모집합투자업을 등록한 집합투자회사로 참여하는 경우 상기 요건에 해당하는 투자일임회사(또는 신탁회사) 또는 고유재산임을 확약하는 확약서 및 투자일임재산(또는 신탁재산) 구성내역을 기재한 수요예측참여 총괄집계표를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.대표주관회사인 신영증권㈜가 주관하는 수요예측에 참여하기 위한 모든 기관투자자는 주금납입능력 확인 등에 관한 확약서를 제출하여야 하며, 미제출시 수요예측 참여가 불가합니다.※ 부동산신탁회사는 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.

주6)

배정주식수(비율)의 변경① 청약자 유형군에 따른 배정비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과 및
우리사주조합과 기관투자자의 청약 결과에 따라 청약일 및 청약일 전에 변경될 수 있습니다.② 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 청약자 유형군에 합산하여 배정할 수 있습니다. (『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 -Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 라. 청약결과 배정방법』 참조)③ 잔여주식이 있는 경우에는
인수단이 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정합니다.④「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다.⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25% 이상을 배정합니다.⑥ ④, ⑤에도 불구하고 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁등 또는 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

주7)

주당매출가액 : 대표주관회사인 신영증권㈜와 제닉스㈜가
협의한 확정공모가액 40,000원입니다.

주8)

매출총액은 대표주관회사와 발행회사가
협의한 확정공모가액 40,000원을 기준으로 하여 계산한 금액입니다.

주9)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 근거하여 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상 공모할 주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경될 수 있습니다.

주10)
금번 공모는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제10조의3 제1항에 해당하지 않으므로 일반청약자에 대한 환매청구권을 부여하지 않습니다.

(2) 매출의 위탁(또는 재위탁)에 관한 사항

수탁자의 명칭 및 주소
위탁의 내용 및 조건
매출잔량이 발생한 경우의 처리방법

제닉스㈜(충청남도 천안시 서북구직산읍 부송로 165-33)
제닉스㈜ 보유주식 287,160주를수요예측 후 결정된 공모가액으로 매출
총액인수계약서 상에서 정하는 방법에 따라인수인이 자기계산으로 인수

(3) 매출대상주식의 소유자에 관한 사항

(단위: 주)

보유자
회사와의 관계
증권의 종류
매출전보유증권수
매출증권수주)
매출후보유증권수

제닉스㈜
본인
보통주
287,160
287,160
-

주)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 근거하여 정정신고서상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상의 공모주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경 가능합니다. 또한, 수요예측 절차 후 발행회사와 매출주주간 협의에 따라 매출주주 및 매출주주의 공모대상주식 비율은 변경될 수 있습니다.

라. 상장규정에 따른 상장주선인의 의무 취득분에 관한 사항

【「코스닥시장 상장규정」에 따른 상장주선인의 의무 취득분 내역】

구분
취득 주식수
주당 취득가액
취득총액
비고

신영증권㈜
19,800주
40,000원
792,000,000원
-

주1)

주당 취득가액 및 취득총액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여
결정한 확정공모가액 40,000원 기준입니다.

주2)

상기 취득분은 모집(매출)주식과는 별도로 신주로 발행되어 상장주선인이 취득하게 됩니다. 단, 모집ㆍ매출하는 물량의 청약이 미달될 경우, 주당 취득가액이 변경될 경우에는 주식수가 변동될 수 있습니다.
관련된 내용은『제1부 모집 또는 매출에관한 사항 - Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 5. 인수 등에 관한 사항』부분을 참조하시기 바랍니다.

주3)
동 상장주선인 의무취득분은 코스닥시장 상장규정에 의거하여, 공모주식수량의 100분의 3을 사모의 방식으로 취득하게 되며, 동 취득금액이 10억원을 초과할 경우 10억원을 한도로 취득하게 됩니다. 이에 따라, 공모확정가액에 따라 그 취득수량이 변동될 수 있습니다.

주4)
동 상장주선인의 의무취득분은 코스닥시장 상장규정에 의거하여, 상장일로부터 3개월간 계속 보유하여야 하며, 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다.

3. 공모가격 결정방법

본 장은 공모가격 결정방법의 개요 및 절차를 안내하는 장으로,
구체적인 (희망)공모가 산정 방식에 대한 정보는 'IV.인수인의 의견(분석기관의 평가의견)'을 참조하시기 바랍니다.

가. 공모가격 결정 절차

금번 제닉스㈜의 코스닥시장 상장 공모를 위한 공모가격은「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조(주식의 공모가격 결정 등)에서 정하는 수요예측에 의한 방법에 따라 결정됩니다. 동 규정 제5조제1항제2호에 의한 수요예측을 실시할 예정이며, 금번 공모 시에는 동 규정 제5조제1항제2호의 단서조항은 적용하지 않습니다.한편, 수요예측을 통한 개략적인 공모가격 결정 절차는 다음과 같습니다.

[수요예측을 통한 공모가격 결정 절차]

① 수요예측 안내
② IR 실시
③ 수요예측 접수

수요예측 안내 공고
기관투자자 IR 실시
기관투자자 수요예측 접수

④ 공모가격 결정
⑤ 물량 배정
⑥ 배정물량 통보

수요예측 결과 및 증시 상황 등 감안, 대표주관회사와발행회사가 최종 협의하여공모가격 결정
확정공모가격 이상의가격을 제시한 기관투자자대상으로 질적인 측면을고려하여 물량 배정
기관투자자 배정물량을대표주관회사 홈페이지통하여 개별 통보

나. 공모가격 산정 개요

대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜의 코스닥시장 상장을 위한 공모와 관련하여 당사의 영업현황, 산업전망 및 주식시장 상황 등을 고려하여
확정공모가액을 다음과 같이 결정하였습니다.

구분
내용

주당 희망공모가액
28,000원 ~ 34,000원

확정공모가액 결정방법

수요예측 결과 및 주식시장의 상황 등을 감안한 후 대표주관회사와발행회사가 협의하여
확정공모가액을 40,000원으로 결정하였습니다.

수요예측 결과 반영 여부
수요예측에 참여한 기관별 자산규모, 장기보유 성향 등을 고려하여참여수량을 집계하고, 가중평균 가격을 산정한 후 시장상황 등을 종합적으로 고려하여 확정 공모가격 결정의 근거로 활용합니다.

(1) 상기 도표에서 제시한 주당 희망공모가액 범위는 제닉스㈜의 실질적인 가치를 의미하는 절대적 평가액이 아닙니다. 또한 향후 발생할 수 있는 경기변동에 따른 위험, 당사의 영업 및 재무에 대한 위험, 산업에 대한 위험, 당사가 속한 산업의 성장성, 주식시장 상황의 변동가능성 등이 반영되지 않았음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.(2) 대표주관회사인 신영증권㈜는 상기와 같이 제시된 희망공모가액을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을
실시
하였으며
, 확정 공모가액은 동 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 고려하여 발행회사와 대표주관회사가 협의하여

40,000원으로 확정하였습니다.(3) 희망공모가액 산정과 관련한 구체적인 내용은 『IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견) - 1. 공모가격에 대한 의견』을 참고하시기 바랍니다.

다. 수요예측에 관한 사항

(1) 수요예측 공고 및 수요예측 일시

구 분
내 용
비 고

공고 일시
2024년 09월 05일(목)
인터넷 공고

기업 IR

2024년 09월
10
일(
화
)

주2)

수요예측 일시
2024년 09월 05일(목) ~ 2024년 09월 11일(수)
-

문의처

신영증권㈜(☎ 02-2004-9452, 9248,
9071)

-

주1)
수요예측 안내공고는 2024년 09월 05일(목) 대표주관회사인 신영증권㈜의 홈페이지(www.shinyoung.com)에 게시함으로써 개별통지에 갈음합니다.

주2)
본 공모와 관련하여 기업 IR은 국내 및 해외기관투자자를 대상으로 진행할 예정입니다.

주3)
수요예측 마감시간은 국내외 모두 대한민국 시간 기준 2024년 09월 11일(수) 오후 5시까지임을 유의하시기 바랍니다.

주4)
상기 일정은 추후 공모 일정에 따라서 변동될 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

(2) 수요예측 참가자격

(가) 기관투자자
"기관투자자"란「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호의 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 자를 말합니다.

가. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 동법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자

나. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제182조에 따라 금융위원회에 등록되거나 동법 제249조의6 또는 제249조의10에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구

다. 「국민연금법」에 의하여 설립된 국민연금공단

라. 「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부

마. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사"라 한다)

바. 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(이하 "신탁회사"라 한다)

아. 「금융투자업규정」 제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 "부동산신탁회사"라 한다)

※ 금번 공모와 관련하여 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제5조제1항제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측 참여는 허용되지 않습니다.

※ "고위험고수익투자신탁등"이란「조세특례제한법」제91조의15제1항에 따른 투자신탁 등을 말하며,「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각 항의 어느 하나에 해당하는 것을 말합니다.①「조세특례제한법」 제91조의15 제1항에 따른 고위험고수익채권투자신탁(이하 ‘고위험고수익채권투자신탁'이라 한다). 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일이 속하는 분기 또는 그 다음 분기 말일 전 영업일까지 수요예측에 참여하는 경우에는 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 및 같은 조 제5항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 고위험고수익채권의 보유비율이 같은 법 시행령 제93조제1항제1호 각 목의 비율 이상이어야 합니다.② 법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항에 따른 고위험고수익투자신탁(이하 '고위험고수익투자신탁'이라 한다)으로서 최초 설정일ㆍ설립일이 2023년 12월 31일 이전일 것. 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일ㆍ설립일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만인 경우에는 대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.

【 고위험고수익채권투자신탁 】

『조세특례제한법』제91조의15(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례)① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 “고위험고수익채권투자신탁”이라 한다)에 2024년 12월 31일까지 가입하는 경우 해당 고위험고수익채권투자신탁에서 받는 이자소득 또는 배당소득은 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다.『조세특례제한법 시행령』제93조(고위험고수익채권투자신탁에 대한 과세특례)① 법 제91조의15제1항에서 “대통령령으로 정하는 채권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등”이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 “투자신탁등”이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다.

1. 다음 각 목의 구분에 따른 요건을 갖출 것

가. 공모집합투자기구(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제9조제18항에 따른 집합투자기구 중 같은 조 제19항에 따른 사모집합투자기구를 제외한 것을 말한다. 이하 이 조에서 같다)인 투자신탁등의 경우: 신용등급(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자 2 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급을 말한다. 이하 이 조에서 같다)이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제2조제1호나목에 따른 사채 중 같은 법 제59조에 따른 단기사채등에 해당하는 사채(이하 이 조에서 “단기사채”라 한다)의 경우에는 A3+ 이하]인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것

나. 공모집합투자기구가 아닌 투자신탁등의 경우: 신용등급이 A+, A 또는 A-(단기사채의 경우에는 A2+, A2 또는 A2-)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 15 이상이고, 신용등급이 BBB+ 이하(단기사채의 경우에는 A3+ 이하)인 사채권의 평균보유비율이 100분의 45 이상일 것

2. 국내 자산에만 투자할 것

【 고위험고수익투자신탁 】

『조세특례제한법』제91조의15(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례)① 거주자가 대통령령으로 정하는 채권 또는 대통령령으로 정하는 주권을 일정 비율 이상 편입하는 대통령령으로 정하는 투자신탁 등(이하 "고위험고수익투자신탁"이라 한다)에 2017년 12월 31일까지 가입하는 경우 1명당 투자금액 3천만원(모든 금융회사에 투자한 투자신탁 등의 합계액을 말한다) 이하인 투자신탁 등에서 받는 이자소득 또는 배당소득에 대해서는 「소득세법」 제14조제2항에 따른 종합소득과세표준에 합산하지 아니한다.『조세특례제한법 시행령』제93조(고위험고수익투자신탁 등에 대한 과세특례)① 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 채권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자(이하 이 조에서 "신용평가업자"라 한다) 2명 이상이 평가한 신용등급 중 낮은 신용등급이 BBB+ 이하[「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제59조에 따른 단기사채등(같은 법 제2조제1호나목에 따른 권리에 한정한다.)의 경우 A3+ 이하]인 사채권(이하 이 조에서 "비우량채권"이라 한다)을 말한다.② 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 주권"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제11조제2항에 따른 코넥스시장에 상장된 주권(이하 이 조에서 "코넥스 상장주식"이라 한다)을 말한다.③ 법 제91조의15제1항에서 "대통령령으로 정하는 투자신탁 등"이란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁(이하 이 조에서 "투자신탁등"이라 한다)으로서 다음 각 호의 요건을 모두 갖춘 것을 말한다.1. 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로한다.2. 국내 자산에만 투자할 것(중략)⑦ 제3항제1호를 적용할 경우 해당 고위험고수익투자신탁의 만기일 전 3개월 및 설정일ㆍ설립일 후 3개월은 같은 호 전단의 요건을 갖춘 것으로 본다.

주1)
법률 제19328호 조세특례제한법의 시행일 이전의 제91조의15제1항 참고

주2)
대통령령 제33499호 조세특례제한법 시행령 시행일 이전의 제93조제3항제1호 및 같은 조 제7항 참고

※ 대표주관회사는 본 수요예측에 참여한 기관투자자가 고위험고수익투자신탁등으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.※ 벤처기업투자신탁이란 「조세특례제한법」 제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」 일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다. 이하 같다)을 말합니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 「조세특례제한법 시행령」 제14조제1항제3호에도 불구하고 수요예측 참여일 직전 영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 같은 호 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 35 이상이어야 합니다.

【벤처기업투자신탁】

「조세특례제한법」제16조(벤처투자조합 출자 등에 대한 소득공제)① 거주자가 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 출자 또는 투자를 하는 경우에는 2025년 12월 31일까지 출자 또는 투자한 금액의 100분의 10(제3호ㆍ제4호 또는 제6호에 해당하는 출자 또는 투자의 경우에는 출자 또는 투자한 금액 중 3천만원 이하분은 100분의 100, 3천만원 초과분부터 5천만원 이하분까지는 100분의 70, 5천만원 초과분은 100분의 30)에 상당하는 금액(해당 과세연도의 종합소득금액의 100분의 50을 한도로 한다)을 그 출자일 또는 투자일이 속하는 과세연도(제3항의 경우에는 제1항제3호ㆍ제4호 또는 제6호에 따른 기업에 해당하게 된 날이 속하는 과세연도를 말한다)의 종합소득금액에서 공제(거주자가 출자일 또는 투자일이 속하는 과세연도부터 출자 또는 투자 후 2년이 되는 날이 속하는 과세연도까지 1과세연도를 선택하여 대통령령으로 정하는 바에 따라 공제시기 변경을 신청하는 경우에는 신청한 과세연도의 종합소득금액에서 공제)한다. 다만, 타인의 출자지분이나 투자지분 또는 수익증권을 양수하는 방법으로 출자하거나 투자하는 경우에는 그러하지 아니하다.1. 벤처투자조합, 신기술사업투자조합 또는 전문투자조합에 출자하는 경우

2. 대통령령으로 정하는 벤처기업투자신탁(이하 이 조에서 "벤처기업투자신탁"이라 한다)의 수익증권에 투자하는 경우3. 개인투자조합에 출자한 금액을 벤처기업 또는 이에 준하는 창업 후 3년 이내의 중소기업으로서 대통령령으로 정하는 기업(이하 이 조 및 제16조의5에서 "벤처기업등"이라 한다)에 대통령령으로 정하는 바에 따라 투자하는 경우

4. 「벤처기업육성에 관한 특별조치법」에 따라 벤처기업등에 투자하는 경우

5. 창업ㆍ벤처전문 경영참여형 사모집합투자기구에 투자하는 경우

6. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제117조의10에 따라 온라인소액투자중개의 방법으로 모집하는 창업 후 7년 이내의 중소기업으로서 대통령령으로 정하는 기업의 지분증권에 투자하는 경우

「조세특례제한법 시행령」제14조(벤처투자조합 등에의 출자 등에 대한 소득공제)①법 제16조제1항제2호에서 "대통령령으로 정하는 벤처기업투자신탁"이란 다음 각호의 요건을 갖춘 신탁(이하 이 조에서 "벤처기업투자신탁"이라 한다)을 말한다.

1. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(같은 법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

2. 통장에 의하여 거래되는 것일 것

3. 투자신탁의 설정일부터 6개월(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제9조제19항에 따른 사모집합투자기구에 해당하지 않는 경우에는 9개월) 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의 합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 한다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1) 「벤처투자 촉진에 관한 법률」 제2조제1호에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 않게 된 이후 7년이 지나지 않은 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 중견기업에 가목1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

4. 제3호의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 호 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율(투자신탁재산의 평가액이 투자원금보다 적은 경우로서 같은 후단에 따른 비율이 100분의 15 미만인 경우에는 이를 100분의 15로 본다)을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다.

※ 대표주관회사는 본 수요예측에 참여한 기관투자자가 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여 총괄집계표를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.※ 기관투자자 중 상기 마목 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사"라 한다)는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 조건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁등의 경우에는 제1호 및 제4호를 적용하지 아니합니다. 투자일임회사는 투자일임재산으로 수요예측에 참여하는 경우 다음 조건이 모두 충족됨을 확인하여야 하며, 이에 대한 확약서를 대표주관회사에 제출하여야 합니다. 대표주관회사는 동 서류와 관련하여 추가 서류를 요청할 수 있으며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

【투자일임회사 등의 수요예측 참여 조건】

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자(같은 호 마목에 따른 투자일임회사는 제외한다)일 것②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 등 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 등 참여일 전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것

※ 투자일임회사는 다음 각 항의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 투자일임회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.① 투자일임업 등록일로부터 2년이 경과하고, 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것② 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (투자일임업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 투자일임업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 투자일임재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것※ 기관투자자 중 상기 사목 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(이하 "신탁회사"라 한다)는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 조건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다. 신탁회사는 신탁재산으로 수요예측에 참여하는 경우 다음 조건이 모두 충족됨을 확인하여야 하며, 이에 대한 확약서를 대표주관회사에 제출하여야 합니다. 대표주관회사는 동 서류와 관련하여 추가 서류를 요청할 수 있으며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

【신탁회사의 수요예측 참여 조건】

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자일 것②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것

※ 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 집합투자회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측등에 참여할 수 있습니다.① 일반사모집합투자업 등록일로부터 2년이 경과하고, 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것② 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일 전 3개월간의 일평균 평가액 (일반사모집합투자업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 일반사모집합투자업 등록일부터 수요예측등 참여일 전까지 집합투자재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것※ 대표주관회사는 본 수요예측에 참여한 해외 기관투자자의 경우 상기 바목에 해당하는 투자자임을 입증할 수 있는 서류를 요청할 수 있고, 요청 받은 해외투자자가 해당 서류를 제출하지 않을 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사, 신탁회사 또는 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사로 참여하는 경우 상기 요건에 모두 충족하는투자일임회사, 신탁회사 또는 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사임을 확약하는 확약서 및 투자일임재산, 신탁재산, 집합투자재산의 구성내역을 기재한 수요예측참여총괄집계표를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.※ 부동산신탁회사는 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.※ 집합투자회사등의 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조의2(자기 또는 관계인수인이 인수한 주식의 배정)에 의거, 수요예측에 참여하기 위해서는 다음과 같은 조건을 충족해야 합니다.

① 집합투자회사등이 위탁재산으로 자기 또는 관계인수인이 인수한 주식의 기업공개를 위한 수요예측등에 참여하고자 하는 경우 각각 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제87조제1항제2호의4, 제99조제2항제2호의4, 제109조제1항제2호의4에 해당함을 확인하여야 하며, 이에 대한 확약서를 대표주관회사에 제출하여야 한다.② 기업공개를 위한 대표주관회사가 제1항에 따라 집합투자회사등에게 공모주식을 배정하고자 하는 경우 다음 각 호의 요건을 모두 충족하여야 한다.1. 수요예측등에 참여하는 집합투자회사등은 위탁재산의 경우 매입 희망가격을 제출하지 아니하도록 할 것2. 수요예측등에 참여한 기관투자자가 공모가격 이상으로 제출한 전체 매입 희망수량이 증권신고서에 기재된 수요예측 대상주식수를 초과할 것3. 동일한 인수회사를 자기 또는 관계인수인으로 하는 집합투자업자등에게 배정하는 공모주식의 합계를 기관투자자에게 배정하는 전체수량의 1% 이내로 할 것

(나) 참여 제외대상다음에 해당하는 자는 수요예측에 참여할 수 없습니다.① 인수회사(대표주관회사 포함) 및 인수회사의 이해관계인(「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제9호의 규정에 의한 이해관계인을 말한다). 다만, 동 규정 제9조의2제1항에 따라 위탁재산으로 청약하는 집합투자회사, 투자일임회사, 신탁회사(이하 "집합투자회사등"이라 한다)는 인수회사 및 인수회사의 이해관계인으로 보지 아니합니다.② 발행회사의 이해관계인(「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제9호의 규정에 의한 이해관계인을 말하며, 동 규정 제2조제9호의 가목 및 라목의 임원은 제외한다)③ 기타 본건 공모와 관련하여 발행회사 또는 인수회사(대표주관회사 포함)에 용역을 제공하는 등 중대한 이해관계가 있는 자④ 주금납입능력을 초과하는 물량 또는 현저히 높거나 낮은 가격을 제시하는 등 수요예측에 참여하여 제시한 매입희망 물량과 가격의 진실성이 낮다고 판단되는 자⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제17조의2제3항에 의거 금번 공모 이전에 실시한 공모에서 아래와 같은 사유로 수요예측일 현재 한국금융투자협회 홈페이지에 "불성실 수요예측참여자"로 분류되어 제재기간 중에 있는 기관투자자⑥ 대표주관회사가 대표주관업무를 수행한 발행회사(해당 발행회사가 발행한 주권의 신규 상장일이 이번 기업공개를 위한 공모주식의 배정일로부터 과거 1년 이내인 회사를 말한다)의 기업공개를 위하여 금융위원회에 제출된 증권신고서의 "주주에 관한 사항"에 주주로 기재된 주요주주에 해당하는 기관투자자 및 창업투자회사 등⑦ 금번 공모시에는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제10조의3제1항제2호에 따른 환매청구권을 부여하지 않음에 따라 동 규정 제5조제1항제2호에서 정의하는 창업투자회사등은 금번 수요예측시 참여할 수 없습니다.

【「증권 인수업무 등에 관한 규정」】

제5조(주식의 공모가격 결정 등)① 기업공개를 위한 주식의 공모가격은 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 방법으로 결정한다.2. 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시하고 그 결과를 감안하여 인수회사와 발행회사가 협의하여 정하는 방법. 다만, 제2조제8호에 불구하고 인수회사는 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 자(이하 "창업투자회사등"이라 한다)의 수요예측등 참여를 허용할 수 있으며, 이 경우 해당 창업투자회사등은 기관투자자로 본다.가. 제6조제4항제1호부터 제3호까지의 어느 하나에 해당하는 조합나. 영 제10조제3항제12호에 해당하지 아니하는 기금 및 그 기금을 관리ㆍ운용하는 법인다. 「사립학교법」제2조제2호에 따른 학교법인라. 「중소기업창업 지원법」제2조제4호에 따른 중소기업창업투자회사제10조의3(환매청구권)① 기업공개(국내외 동시상장공모를 위한 기업공개는 제외한다)를 위한 주식의 인수회사는 다음의 어느 하나에 해당하는 경우 일반청약자에게 공모주식을 인수회사에 매도할 수 있는 권리(이하 "환매청구권"이라 한다)를 부여하고 일반청약자가 환매청구권을 행사하는 경우 증권시장 밖에서 이를 매수하여야 한다. 다만, 일반청약자가 해당 주식을 매도하거나 배정받은 계좌에서 인출하는 경우 또는 타인으로부터 양도받은 경우에는 그러하지 아니하다.2. 제5조제1항제2호 단서에 따라 창업투자회사등을 수요예측등에 참여시킨 경우

【불성실 수요예측참여자 지정】

◆ 불성실 제재사항 : 불성실수요예측참여 행위의 동기 및 그 결과를 고려하여 일정기간 수요예측 참여 제재※ 금번 수요예측에 참여한 후 아래와 같은 사유로 인해 "불성실 수요예측등 참여자"로 분류된 기관투자자는 일정기간 동안 신영증권㈜가 대표주관회사로 하여 실시하는 수요예측에 참여할 수 없습니다.1. 수요예측등에 참여하여 주식 또는 무보증사채를 배정받은 후 청약을 하지 아니하거나 청약 후 주금 또는 무보증사채의 납입금을 납입하지 아니한 경우2. 기업공개시 수요예측에 참여하여 의무보유를 확약하고 주식을 배정받은 후 의무보유기간 내에 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 행위를 하는 경우.가. 해당 주식을 매도 등 처분하는 행위나. 해당 주식을 대여하거나, 담보로 제공 또는 대용증권으로 지정하는 행위다. 해당 주식의 종목에 대하여「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제180조 제1항 제2호에 따른 공매도를 하는 등 경제적 실질이 매도와 동일한 일체의 행위를 포함한다. 이하 같다)한 자. 이 경우 의무보유기간 확약의 준수여부는 해당기간 중 일별 잔고(해당 종목에 대하여 동법 제180조 제1항 제2호에 따른 공매도를 한 경우 공매도 수량을 차감하여 산정한다. 이하 같다)를 기준으로 확인합니다.라. 그 밖에 경제적 실질이 가목부터 다목에 준하는 일체의 행위3. 수요예측등에 참여하면서 관련정보를 허위로 작성ㆍ제출하는 경우4. 수요예측등에 참여하여 배정받은 주식을 투자자에게 매도함으로써 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제11조를 위반한 경우5. 투자일임회사, 신탁회사, 부동산신탁회사 및 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사가 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제5조의2 제1항부터 제6항까지를 위반하여 기업공개를 위한 수요예측등에 참여한 경우6. 수요예측에 참여하여 공모주식을 배정받은 벤처기업투자신탁의 신탁계약이 설정일로부터 1년 이내에 해지되거나, 공모주식을 배정받은 날로부터 3개월 이내에 신탁계약이 해지(신탁계약기간이 3년 이상인 집합투자기구의 신탁계약기간 종료일 전 3개월에 대해서는 적용하지 아니한다)되는 경우7.사모의 방법으로 설정된 벤처기업투자신탁이 수요예측등에 참여하여 공모주식을 배정받은 후 최초 설정일로부터 1년 6개월 이내에 환매되는 경우8. 수요예측에 참여하여 공모주식을 배정받은 고위험고수익투자신탁등의 설정일ㆍ설립일로부터 1년 이내에 해지되거나, 공모주식을 배정받은 날로부터 3개월 이내에 해지(계약기간이 1년 이상인 고위험고수익투자신탁등의 만기일 전 3개월에 대해서는 적용하지 아니한다)되는 경우9. 기업공개시 수요예측등참여금액이 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조의3제1항에 따른 주금납입능력을 초과하는 경우10. 그 밖에 인수질서를 문란하게 한 행위로서 제1호부터 제9호까지의 규정에 준하는 경우◆ 대표주관회사인 신영증권㈜의 불성실 수요예측등 참여자의 정보 관리에 관한 사항「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2에 의거 대표주관회사인 신영증권㈜는 상기 사유에 해당하는 불성실 수요예측등 참여자에 대한 정보를 한국금융투자협회에 통보하며, 협회는 협회 정관 제41조에 따라 설치된 자율규제위원회의 의결을 거쳐 불성실 수요예측등 참여자로 지정하고, 불성실 수요예측등 참여자의 명단을 협회 홈페이지에 게시합니다. 다만, 한국금융투자협회는 집합투자회사가 운용하는 집합투자기구에서 불성실 수요예측등 참여행위가 발생한 경우(해당 사유 발생일 직전 1년 이내에 해당 집합투자회사 또는 해당 집합투자회사가 운용하는 집합투자기구에서 불성실 수요예측등 참여행위가 발생한 적이 없는 경우에 한한다) 해당 집합투자회사에게 협회 정관 제45조제1항제4호의 제재금을 부과할 수 있으며, 이 경우 수요예측등 참여를 허용하거나 공모주식을 배정할 수 있습니다. 또한 대표주관회사인 신영증권㈜는 금번 공모를 통해 발생한 불성실 수요예측등 참여자의 정보를 신영증권㈜ 인터넷 홈페이지(http://shinyoung.com)에 다음 각호의 내용에 대해 게시할 수 있습니다.[불성실 수요예측등 참여자의 정보]- 사업자등록번호 또는 외국인투자등록번호- 불성실 수요예측등 참여자의 명칭- 해당 사유가 발생한 종목- 해당 사유- 해당 사유의 발생일- 기타 협회가 필요하다고 인정하는 사항◆ 불성실 제재사항 : 불성실 수요예측등 참여 행위의 동기 및 그 결과를 고려하여 일정기간 수요예측 참여 제재

적용 대상
위반금액
수요예측 참여제한기간

정의
규모

미청약ㆍ미납입
미청약ㆍ미납입주식수 × 공모가격
1억원초과

6개월 + 1억원을 초과하는 위반금액 5천만원 당 1개월씩 가산

* 참여제한기간 상한 : 24개월

1억원이하
6개월

의무보유 확약위반
의무보유 확약위반주식수 × 공모가격주1)
1억원초과
6개월 + 1억원을 초과하는 위반금액 1.5억원 당 1개월씩 가산* 참여제한기간 상한 : 12개월

1억원이하
6개월

수요예측등 참여금액의 주금납입능력초과
배정받은 주식수 × 공모가격
1억원초과
6개월 + 1억원을 초과하는 위반금액 1.5억원 당 1개월씩 가산* 참여제한기간 상한 : 12개월

1억원이하
6개월

수요예측등 정보허위 작성ㆍ제출
배정받은 주식수 × 공모가격
미청약ㆍ미납입과 동일* 참여제한기간 상한 : 12개월

법 제11조 위반대리청약
대리청약 처분이익
미청약ㆍ미납입과 동일* 참여제한기간 상한 : 12개월

투자일임회사등수요예측등참여조건 위반
배정받은 주식수 × 공모가격
미청약ㆍ미납입과 동일* 참여제한기간 상한 : 6개월

벤처기업투자신탁 해지금지 위반
12개월 이내 금지

사모 벤처기업투자신탁 환매금지 위반
12개월 × 환매비율주2)

고위험고수익투자신탁등 해지금지 위반
12개월 이내 금지

기타 인수질서 문란행위
6개월 이내 금지

주1)
의무보유 확약위반 주식수 : 의무보유확약 주식수와 의무보유확약 기간 중 보유주식수가 가장 적은 날의 주식수와의 차이

주2)
사모 벤처기업투자신탁 환매비율 : 환매금액 누계 / (설정액 누계 - 환매외 출금액 누계)

주3)
가중해당 사유발생일 직전 2년 이내에 불성실 수요예측등 참여자로 지정된 사실이 있는 자에 대하여는 100분의 200 범위 내 가중할 수 있으며, 불성실 수요예측등 참여자 지정횟수(종목수 기준이며, 해당 지정심의건을 포함)가 2회인 경우 100분의 50, 3회 및 4회인 경우 100분의 100, 5회 이상인 경우 100분의 200을 가중할 수 있습니다. 다만 수요예측등 참여제한 기간은 미청약ㆍ미납입의 경우 36개월, 기타의 경우 24개월을 초과할 수 없습니다.

주4)
감면1) 해당 사유 발생일 직전 1년 이내 불성실 수요예측등 참여자 지정 여부, 고의ㆍ중과실 여부, 사후 수습 노력의 정도, 위반금액 및 비중을 고려하여 그 결과가 경미한 경우 감경할 수 있으며, 불성실 수요예측등 참여행위의 원인이 단순 착오나 오류에 기인하거나 위원회가 필요하다고 인정하는 경우 제재금을 부과하거나 면제(불성실 수요예측등 참여자로 지정하되 수요예측등 참여를 제한하지 않는 것) 할 수 있습니다.2) 위원회가 필요하다고 인정하여 제재금을 부과하는 경우에 의무보유 확약위반 후 사후 수습을 위하여 확약기간 내 해당 주식을 재매수하거나 위반비중이 경미하여 확약준수율([해당 주식의 확약기간 내 일별 잔고 누계액 / (배정받은 주식수 × 확약기간 일수)] × 100(%). 단, 일별 잔고는 확약한 수량 이내로 함)이 70% 이상인 경우 위원회는 확약준수율 이내에서 수요예측등 참여제한 기간을 감면할 수 있습니다.

주5)
가중ㆍ감경 사유가 경합된 때에는 가중 적용 후 감경을 적용(다만, 상기 감면 2)에 따른 감경은 다른 가중ㆍ감경보다 우선 적용)하고 감경 적용 후 월 단위 미만의 참여제한기간은 소수점 첫째자리에서 반올림합니다.

주6)
동일인에 의한 두 건(종목 수 기준) 이상의 불성실 수요예측등 참여행위를 같은 날에 개최되는 위원회에서 심의하는 경우 참여제한기간이 가장 긴 기간에 해당하는 위반행위를 기준으로 가중을 적용하고 해당 사유 발생일은 최근일을 기준으로 합니다.

주7)
동일인에 의한 두 건(종목 수 기준) 이상의 불성실 수요예측등 참여행위에 대하여 일부 건에 대한 제재를 위원회에서 의결하고, 해당 의결일 이전에 발생한 나머지 건에 대한 제재를 이후에 의결하는 경우 제재의 합은 주6)의 기준에 따라 산정된 제재와 동일하여야 합니다.

주8)
제재금 산정기준1) 제재금 : Max[수요예측등 참여제한기간(개월수) × 500만원, 경제적 이익]* 100만원 이하의 경제적 이익은 절사- 해당 사유 발생일 직전 1년 이내 불성실 수요예측등 참여자 지정 여부, 고의ㆍ중과실 여부, 사후 수습 노력의 정도, 위반금액 및 비중을 고려하여 위원회가 필요하다고 인정하는 경우 감경할 수 있습니다.2) 불성실 수요예측등 적용 대상별 경제적 이익- 경제적 이익 산정표준을 기준으로 구체적인 사례에 따라 손익을 조정할 수 있으며, 위원회가 필요하다고 인정하는 경우 달리 정할 수 있습니다.

적용 대상
경제적 이익 산정표준

미청약ㆍ미납입

- 의무보유 확약을 한 경우 : 배정 수량의 공모가격 대비 확약종료일 종가(**) 기준 평가손익 × (-1)

- 의무보유 확약을 하지 아니한 경우 : 배정 수량의 공모가격 대비 상장일 종가기준 평가손익 × (-1)

의무보유확약위반

배정받은 주식 중 처분한 주식의 처분손익 + 미처분 보유 주식의 공모가격 대비 확약종료일 종가 기준 평가손익(*) - 배정받은 주식의 공모가격 대비 확약종료일 종가(**) 기준 평가손익

* 사후 수습을 위하여 재매수한 주식의 재매수가격 대비 평가손익 포함

수요예측등 정보허위 작성ㆍ제출

- 의무보유 확약을 한 경우 : 배정받은 주식의 공모가격 대비 확약종료일 종가(**) 기준 평가손익

- 의무보유 확약을 하지 아니한 경우 : 배정받은 주식의 공모가격 대비 상장일 종가기준 평가손익

법 제11조 위반대리청약
대리청약 처분이익

투자일임회사등수요예측등참여조건 위반

- 의무보유 확약을 한 경우 : 배정받은 주식의 공모가격 대비 확약종료일 종가(**) 기준 평가손익

- 의무보유 확약을 하지 아니한 경우 : 배정받은 주식의 공모가격 대비 상장일 종가기준 평가손익

** 위원회 의결일 전 5영업일까지 의무보유 확약기간이 경과하지 아니한 경우 위원회 의결일 5영업일 전일을 기산일로 하여 과거 3영업일간의 종가평균을 확약종료일 종가로 적용하여 산정

(다) 주관회사의 주금납입능력 확인 방법금번 공모와 관련하여 「금융투자업규정」제4-19조제8호 및 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조의3에 따르면, 기업공개를 위한 주관회사의 청약자의 주금 납입능력 확인절차가 필요하며, 이는 확약서를 기준으로 판단합니다. 수요예측등에 참여하는 기관투자자는 수요예측등 참여 금액이 주금납입능력을 초과하여서는 아니된다는 점을 고려할 시, 주금납입능력을 초과하는 수요예측참여는 허용되지 않습니다.대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측을 수행함에 있어「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조의3제1항제1호의 방법을 활용하여 주금납입능력을 확인하여 수요예측을 진행할 예정입니다.

구분
확인방법

국내 및해외 기관투자자(표준방법)
대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측을 수행함에 있어「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조의3제1항제1호의 방법을 활용하여 주금납입능력을 확인하여 수요예측을 진행할 예정입니다.

구분
내용

확인대상
수요예측등에 참여하는 기관투자자의 재산에 따라 ① 고유재산은 자기자본, ② 위탁재산은 수요예측등 참여 건(계좌)별 개별위탁재산들의 자산총액의 합계액을 주금납입능력으로 확인합니다.① 고유재산 : 자기자본을 기준으로 하며, 직전 분기말(해당 자료가 없는 경우, 그 전 분기말로 한다) 개별재무제표상의 금액을 확인합니다.② 위탁재산 : 수요예측등 참여 건(계좌)별 개별위탁재산들의 자산총액의 합계액으로, 위탁재산들의 자산총액은 수요예측 참여일전 3개월간(위탁재산의 설정 또는 설립일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 설정 또는 설립일로부터 수요예측등 참여일전까지)의 일평균 평가액으로 합니다.

확인방법
기관투자자는 수요예측 참여 화면에 '확인대상' 자기자본 또는 자산총액 합계액을 확약서에 기재하여 대표이사 또는 준법감시인의 결재를 받아 대표주관회사에 제출하고, 대표주관회사는 동 확약서 상의 자기자본 또는 자산총액 합계액을 기준으로 기관투자자의 주금 납입 능력을 확인합니다.

【제5조의3(허수성 수요예측등 참여 금지】

① 금융투자업규정 제4-19조제8호에서 "협회가 정하는 바"란 다음 각 호의 어느 하나의 방법을 말한다.

1. 기관투자자가 수요예측등에 고유재산으로 참여하는 경우에는 자기자본을, 위탁재산으로 참여하는 경우에는 수요예측등 참여 건별로 수요예측등에 참여하는 개별 위탁재산들의 자산총액의 합계액을 주금납입능력으로 정하고 이를 주관회사(명칭의 여하에 불문하고 수요예측등을 행하는 금융투자회사를 말한다. 이하 이 조에서 같다)가 확인하는 방법. 이 경우 고유재산의 자기자본은 직전 분기말(해당 자료가 없는 경우, 그 전 분기말로 한다) 개별재무제표상의 금액으로 하고, 위탁재산들의 자산총액은 수요예측 참여일전 3개월간(위탁재산의 설정 또는 설립일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 설정 또는 설립일로부터 수요예측등 참여일전까지)의 일평균 평가액으로 한다.

2. 주관회사가 대표이사(외국 금융투자회사의 지점, 그 밖의 영업소의 경우 지점장 등 국내대표자를 말한다. 이하 이 조에서 같다) 또는 준법감시인의 사전 승인을 받아 자체적으로 기관투자자의 주금납입능력을 확인하기 위한 내부규정 또는 지침을 마련하고 이에 따라 주금납입능력을 확인하는 방법

② 기업공개를 위한 주관회사가 제1항제1호의 방법으로 주금납입능력을 확인하는 경우, 기관투자자는 수요예측등 참여시 제1항제1호에 따른 주금납입능력을 대표이사 또는 준법감시인이 서명 또는 기명날인한 확약서에 기재하여 주관회사에 제출하여야 하며, 주관회사는 동 확약서 상의 금액을 기준으로 주금납입능력을 확인하여야 한다.

③ 기업공개를 위한 주관회사가 제1항제2호의 방법으로 주금납입능력을 확인하는 경우, 주관회사는 주금납입능력에 대한 기준 및 확인방법을 증권신고서에 기재하여야 한다.

④ 기업공개를 위한 수요예측등에 참여하는 기관투자자는 수요예측등 참여금액(기관투자자가 수요예측등에 참여하여 주관회사에 제출한 매입희망 물량과 가격을 곱한 금액으로 하되, 기관투자자가 수요예측등에 참여하여 매입 희망가격을 제출하지 아니하는 경우에는 매입희망 물량에 공모희망 가격 상단을 곱한 금액으로 한다. 이하 같다)이 제1항의 주금납입능력을 초과하여서는 아니 된다.

⑤ 기업공개를 위한 주관회사는 기관투자자의 수요예측등 참여금액이 기관투자자의 주금납입능력을 초과하는 경우 해당 수요예측등 참여 건에 대하여 공모주식을 배정하여서는 아니 된다.

⑥ 기업공개를 위한 주관회사가 둘 이상인 경우에는 기관투자자의 주금납입능력을 확인하기 위한 방법으로 제1항 각 호의 방법 중 어느 하나를 주관회사별로 달리 정할 수 있다.

(3) 수요예측 대상주식에 관한 사항

구 분
주식수
비 율
비 고

기관투자자
442,200주 ~ 495,000주
67.0% ~ 75.0%
고위험고수익투자신탁등 및벤처기업투자신탁배정수량 포함

주1)
비율은 전체 공모주식수 660,000주에 대한 비율입니다.

주2)

일반
청약자 배정분 165,000주 ~ 198,000주(25.0% ~ 30.0%) 및
우리사주조합 배정분 19.800주(3.0%)
는 수요예측 참여 대상주식이 아닙니다.

(4) 수요예측 참가 신청수량 최고 및 최저한도

구 분
최 고 한 도
최저한도

기관투자자

각
기관별로 법령등에 의한 투자한도잔액(신청수량 X 신청가격) 또는

495,000주

(
기관배정물량) 중
적은 수량

1,000주

주1)
금번 수요예측에 있어서는 물량 배정시 "참여가격, 참여시점 및 참여자의 질적인 측면(운용규모, 투자성향, 공모 참여실적, 의무보유 확약여부 등)" 등을 종합적으로 고려하여 물량 배정이 이루어지는 바, 이러한 조건을 충족하는 수요예측 참여자에 대해서는 최대 수요예측 참여수량 전체에 해당하는 물량이 배정될 수도 있습니다. 따라서, 각 수요예측 참여자는 수요예측 참여시 이러한 사항을 각별히 유의하시고, 반드시 소화할 수 있는 실수요량 범위 내에서 수요예측에 참여하시기 바랍니다.

주2)
금번 수요예측에 참여하는 기관투자자는 의무보유 확약기간을 미확약, 15일, 1개월, 3개월, 6개월로 제시가 가능합니다.

주3)

기관투자자 수요예측 최고한도는 기관투자자 배정 물량
이
75.0%
인 경우를 가정한 주식수입니다.

(5) 수요예측 참가 수량단위 및 가격단위

구 분
내 용

수량단위
1,000주

가격단위
100원

주)
금번 수요예측에 있어서 가격을 제시하지 않고, 수량 혹은 총 참여금액만 제시하는 참여방법을 인정하지 않습니다. 따라서 수요예측에 참가하기 위해서는 가격, 수량 및 참여금액을 반드시 제시하여야 합니다. 다만, 집합투자회사등이 위탁재산으로 자기 또는 관계인수인이 인수한 주식의 기업공개를 위한 수요예측에 참여하는 경우, 매입 희망가격을 제출하지 않아야 합니다.

(6) 수요예측 참여방법

대표주관회사인 신영증권㈜의 e-planup(HTS)를 통해 인터넷 접수를 받으며, 서면으로는 접수 받지 않습니다. 다만, 신영증권㈜의 e-planup(HTS) 문제로 인해 인터넷 접수가 불가능할 경우 및 수요예측 참여자의 인터넷 수요예측 참여가 불가능한 경우에는 보완적으로 Fax, e-Mail 등의 방법에 의해 접수를 받습니다.[ 신영증권㈜ 인터넷 접수방법 ]① e-planup(HTS) 접속 : e-planup(HTS) ⇒ [계좌번호 접속] ⇒ [투자정보] ⇒ 증시일정 ⇒ [[3213] 공모주 수요예측 로그인] ⇒ [수요예측]

e-planup(HTS) 프로그램 다운로드www.shinyoung.com → 온라인채널안내 →이플랜업e-planup 다운로드

② Log-in : 사업자등록번호(해외기관투자자의 경우 투자등록번호), 신영증권 위탁 계좌번호 및 계좌 비밀번호 입력③ 참여기관투자자 기본정보 입력(또는 확인) 후 수요예측 참여※ 수요예측 인터넷 접수시 유의사항

■ 수요예측 참가자는 수요예측 인터넷 참여 이전까지 대표주관회사 신영증권㈜에 본인 명의의 위탁계좌가 개설되어 있어야 합니다. 또한 고유재산과 위탁재산(집합투자재산, 투자일임재산, 신탁재산)을 구분하여 접수해야 하며 접수 시 각각 개별 계좌로 참여하여야 합니다.■ 비밀번호 5회 입력 오류시에는 소정의 서류를 지참하여 신영증권㈜ 영업점을 방문하여 비밀번호 변경을 하여야 하오니, 수요예측 참여 전에 반드시 비밀번호를 확인하신 후 참여하시기 바랍니다.■ 수요예측 인터넷 참여를 위한 "사업자(투자) 등록번호, 위탁 계좌번호 및 계좌 비밀번호" 관리의 책임은 전적으로 기관투자자 본인에게 있으며, "사업자(투자) 등록번호, 위탁계좌번호 및 계좌 비밀번호" 관리 부주의로 인해 발생되는 문제에 대한 책임은 당해 기관투자자에게 있음을 유의하시기 바랍니다.■ 수요예측 참여 내역은 수요예측 마감시간 이전까지 정정 또는 취소가 가능하며, 최종 접수된 참여내역만을 유효한 것으로 간주합니다.■ 수요예측 참여자는 『증권 인수업무 등에 관한 규정』 제5조 제4항에 따라 자신의 고유재산과 위탁재산(집합투자재산, 투자일임재산, 신탁재산)을 구분하여 참여하시되, 각 펀드별 수요를 취합하여 1건으로 통합신청하여야 하며, 동일한 가격으로 수요예측에 참여합니다. 이 경우 각 펀드의 수요예측일 현재 약관승인 및 설정이 완료되어야 하며, 해당 펀드의 종목별편입한도, 만기일 등은 사전에 자체적으로 확인한 후 신청하여 주시기 바랍니다.■ 참가신청수량이 각 수요예측 참여자별 최고 한도를 초과할 때에는 최고 한도로 참가한 것으로 간주합니다.■ 대표주관회사는 수요예측 후 물량배정 시 집합투자재산, 벤처기업투자신탁, 고위험고수익투자신탁등, 투자일임재산, 신탁재산에 대해서 각각 1건으로 통합배정합니다. 각 펀드별 물량배정은 수요예측참여자인 기관투자자가 자체적으로 마련한 기준에 의해 자율적으로 배정합니다. 단, 해당 펀드에 배정하여 발생하는 문제에 관하여 대표주관회사인 신영증권㈜와 발행회사는 책임을 지지 아니합니다.■ 본 수요예측에 참여한 고위험고수익투자신탁등은 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제18호에 해당하는 고위험고수익투자신탁등임을 입증할 수 있는 "펀드명, 펀드설정금액, 펀드별 참여현황" 등을 기재한 "수요예측참여 총괄집계표" 및 "고위험고수익투자신탁등 확약서"를 첨부하여야 합니다.■ 본 수요예측에 참여한 투자일임회사는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조의2제1항의 각 호에 해당하는 투자일임회사임을 입증할 수 있는 "펀드명, 펀드설정금액, 펀드별 참여현황" 등을 기재한 "수요예측참여 총괄집계표" 및 "투자일임회사 확약서"를 첨부하여야 합니다.■ 본 수요예측에 참여한 벤처기업투자신탁은 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 해당하는 벤처기업투자신탁임을 입증할 수 있는 "펀드명, 펀드설정금액, 펀드별 참여현황" 등을 기재한 "수요예측참여 총괄집계표" 및 "벤처기업투자신탁 확약서"를 첨부하여야 합니다.■ 본 수요예측에 참여한 신탁회사는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조의2제1항의 각 호에 해당하는 신탁회사임을 입증할 수 있는 "펀드명, 펀드설정금액, 펀드별 참여현황" 등을 기재한 "수요예측참여 총괄집계표" 및 "신탁회사 확약서"를 첨부하여야 합니다.■ 고위험고수익투자신탁등과 벤처기업투자신탁 자산 편입요건을 모두 충족한 경우, 하나의 수요예측 참여 유형으로만 수요예측 참여 가능합니다.■ 본 수요예측에 고유재산으로 참여한 투자일임회사 또는 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조의2제2항의 조건이 모두 충족됨을 입증할 수 있는 "펀드명, 펀드설정금액, 펀드별 참여현황" 등을 기재한 "수요예측참여 총괄집계표" 및 "고유재산 확약서"를 첨부하여야 합니다.■ 기관투자자 또는 일반청약자 대상 배정물량 중 미청약된 배정물량에 대해서는 수요예측에 참여하지 않았거나, 수요예측에 참여하였으나 배정받지 못한 경우에도 공모가액으로 배정받기 희망하는 기관투자자가 있는 경우, 대표주관회사에 미리 청약의사를 표시하고 청약일 중 추가청약할 수 있습니다. 상기 배정의 결과 불가피한 상황이 발생하여 배정이 원활하지 못할 경우 대표주관회사가 판단하여 배정에 대한 기준을 변경할수 있습니다.

(7) 수요예측 접수일시 및 방법

- 접수기간(한국시간 기준): 2024년 09월 05일(목) 09:00 ~ 09월 11일(수) 17:00

- 접수방법: 인터넷 접수(해외 기관투자자의 경우도 동일)

(8) 기타 수요예측 참여와 관련한 유의사항① 수요예측 마감시간 이후에는 수요예측 참여/정정/취소가 불가능하오니 접수 마감시간을 엄수해 주시기 바랍니다.② 수요예측 참가자는 수요예측 인터넷 참여 이전까지 대표주관회사 신영증권㈜에 본인 명의의 위탁계좌가 개설되어 있어야 합니다. 또한, 집합투자회사의 경우 집합투자재산, 고유재산, 고위험고수익투자신탁등, 투자일임재산, 벤처기업투자신탁, 신탁재산을 각각 구분하여 접수해야 하며 접수 시 각각 개별 계좌로 참여하여야 합니다.③ 참가신청수량이 각 수요예측 참여자별 최고한도를 초과할 때에는 최고한도로 참가한 것으로 간주합니다.④ 수요예측 참여 시 입력(또는 확인)된 참여기관의 기본정보에 허위의 내용이 있을 경우 참여 자체를 무효로 하며, 불성실 수요예측 참여자로 관리합니다. 다만, 집합투자기구의 경우 일반 펀드 가입자의 피해 방지를 위하여 펀드에서 미청약이나 주금 미납입이 발생한 경우에도 불성실 수요예측 참여자로 지정하지 아니하고 제재금을 부과합니다. 단, 해당 사유 발생일 직전 1년 이내에 불성실 수요예측 참여행위가 있었던 경우에는 제재금 부과를 적용하지 아니하고 불성실 수요예측 참여자로 지정합니다.⑤ 본 수요예측에 참여한 고위험고수익투자신탁등은 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제18호에 해당하는 고위험고수익투자신탁등임을 입증할 수 있는 "펀드명, 펀드설정금액, 펀드별 참여현황" 등을 기재한 "수요예측참여 총괄집계표" 및 "고위험고수익투자신탁등 확약서"를 첨부하여야 합니다. 본 수요예측에 참여한 투자일임회사는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조의2제1항의 각 호에 해당하는 투자일임회사임을 입증할 수 있는 "펀드명, 펀드설정금액, 펀드별 참여현황" 등을 기재한 "수요예측참여 총괄집계표" 및 "투자일임회사 확약서"를 첨부하여야 합니다. 본 수요예측에 참여한 벤처기업투자신탁은 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 해당하는 벤처기업투자신탁임을 입증할 수 있는 "펀드명, 펀드설정금액, 펀드별 참여현황" 등을 기재한 "수요예측참여 총괄집계표" 및 "벤처기업투자신탁 확약서"를 첨부하여야 합니다. 본 수요예측에 참여한 신탁회사는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조의2제1항의 각 호에 해당하는 신탁회사임을 입증할 수 있는 "펀드명, 펀드설정금액, 펀드별 참여현황" 등을 기재한 "수요예측참여 총괄집계표" 및 "신탁회사 확약서"를 첨부하여야 합니다.⑥ 투자일임회사가 투자일임재산으로 수요예측에 참여하는 경우, 투자일임계약을 체결한 투자자가 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 따른 기관투자자 여부, 제9조제4항에 따른 이해관계인 여부, 수요예측 참여일 현재 불성실 수요예측 참여자 여부와 투자일임계약 체결일로부터 3개월 경과여부 및 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상인지를 해당 기관투자자가 제출한 확약서 등의 소정의 양식에 의거하여 판단합니다. 투자일임회사가 고유재산으로 수요예측에 참여하는 경우, 투자일임업 등록일로부터 2년 경과 및 수요예측 참여일전 3개월간의 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 일평균 평가액이 50억원 이상인지 여부 또는 수요예측 참여일전 3개월간의 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 일평균 평가액(투자일임업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 투자일임업 등록일부터 수요예측 참여일전까지 투자일임재산의 일평균 평가액)이 300억원 이상인지를 해당 기관투자자가 제출한 확약서 등의 소정의 양식에 의거하여 판단합니다. 동 사항에 대해 허위 및 과실로 제출하였을 경우 불성실 수요예측 참여자에 해당 될 수 있음을 유의하시길 바랍니다.⑦ 부동산신탁회사의 경우, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조의2제3항에 따라고유재산으로만 수요예측에 참여할 수 있으며, 동 사항에 대해 허위 및 과실로 제출하였을 경우 불성실 수요예측 참여자에 해당 될 수 있음을 유의하시길 바랍니다.⑧ 집합투자회사의 경우 집합투자재산, 고유재산과 고위험고수익투자신탁등, 투자일임재산, 벤처기업투자신탁, 신탁재산을 구분하여 각각 개별 계좌로 신청해야 하며, 집합투자재산, 고위험고수익투자신탁등, 투자일임재산, 벤처기업투자신탁, 신탁재산에 대해서는 각각의 펀드별 참여내역을 통합하여 구분별로는 동일한 가격으로 수요예측에 참여해야 합니다. 또한 각 펀드의 경우 수요예측일 현재 약관 승인 및 설정이 완료된 경우에 한하며, 해당펀드의 종목별 편입한도, 만기일 등은 사전에 자체적으로 확인한 후 신청하여 주시기 바랍니다.⑨「증권 인수업무 등에 관한 규정」제17조의2에 의거 대표주관회사인 신영증권㈜는 불성실 수요예측 참여자에 대한 정보를 금융투자협회에 통보하며, 협회는 협회 정관 제41조에 따라 설치된 자율규제위원회의 의결을 거쳐 불성실 수요예측 참여자로 지정하고, 불성실 수요예측 참여자의 명단을 협회 홈페이지에 게시합니다. 다만, 한국금융투자협회는 집합투자회사가 운용하는 집합투자기구에서 불성실 수요예측등 참여행위가 발생한 경우(해당 사유 발생일 직전 1년 이내에 해당 집합투자회사 또는 해당 집합투자회사가 운용하는 집합투자기구에서 불성실 수요예측등 참여행위가 발생한 적이 없는 경우에 한한다) 해당 집합투자회사에게 협회 정관 제45조 제1항 제4호의 제재금을 부과할 수 있으며, 이 경우 수요예측등 참여를 허용하거나 공모주식을 배정할 수 있습니다.⑩ 수요예측 참여 시 의무보유를 확약한 기관투자자는 의무보유확약 기간이 종료된 후 1주일 이내에 매매개시일로부터 의무보유확약 기간까지의 일별 잔고내역서 등을 대표주관회사에 제출하여 의무보유확약 기간 동안 동 주식의 거래가 없었음을 증명하여야 합니다. 한편, 상기 서류를 제출하지 않거나 기일 내에 제출하지 않을 경우 "불성실 수요예측 참여자"로 지정될 수 있음을 유의하시기 바랍니다.⑪ 의무보유확약기간은 미확약, 15일, 1개월, 3개월, 6개월로 결제일 기준이 아니며, 의무보유확약기간 종료일 익일부터 매매가 가능하오니, 잔고증명서 및 매매내역서는 동 기준에 근거하여 제출하시길 바랍니다.⑫ 수요예측 인터넷 참여를 위한 "사업자(투자)등록번호, 위탁계좌번호 및 계좌 비밀번호" 관리의 책임은 전적으로 기관투자자 본인에게 있으며, "사업자(투자)등록번호, 위탁계좌번호 및 계좌 비밀번호" 관리 부주의로 인해 발생되는 문제에 대한 책임은 해당 기관투자자에게 있음을 유의하시기 바랍니다.⑬ 금번 공모시에는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제5조제1항제2호의 단서조항은 적용하지 않음에 따라 수요예측 시 동 규정 제2조제8항에 따른 기관투자자만 참여할 수 있습니다.

(9) 확정공모가액 결정방법

수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사 및 발행회사가 협의하여 확정공모가액을 결정하며, 대표주관회사는 최종 결정된 "확정공모가액"을 신영증권 홈페이지(www.shinyoung.com)에 게시합니다.

(10) 수량배정방법
상기와 같은 방법에 의해 결정된 확정공모가액 이상의 가격을 제시한 수요예측 참여자들을 대상으로 "참여가격, 참여시점 및 참여자의 질적인 측면(운용규모, 투자성향, 공모 참여실적, 의무보유 확약여부 등)" 등을 종합적으로 고려한 후, 대표주관회사가 자율적으로 배정물량을 결정합니다.특히, 금번 수요예측시「증권 인수업무에 등에 관한 규정」제9조 제1항 제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다.고위험고수익투자신탁등의 경우, 수요예측에 참여하여 제출한 매입 희망가격이 공모가격 이상이고, 의무보유확약기간이 동일한 경우 고위험고수익투자신탁등별 배정 수량은 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 방법으로 하여야 하며, 배정금액이 해당 투자신탁 자산총액의 100분의 20(공모의 방법으로 설정ㆍ설립된 고수익고위험투자신탁은 100분의 10)을 초과하여서는 안됩니다. 이 경우 자산총액 및 순자산은 해당 고위험고수익투자신탁등을 운용하는 기관투자자가 제출한 자료를 기준으로 산정합니다.1. 수요예측에 참여한 고위험고수익투자신탁등의 순자산의 크기에 비례하여 결정하는 방법

2. 제1호의 방법에 따라 결정된 수량에 공모의 방법으로 설립된 고위험고수익투자신탁등은 110%의 가중치를, 사모의 방법으로 설립된 고위험고수익투자신탁등(투자일임재산 및 신탁재산을 포함한다)은 100%의 가중치를 부여하여 조정수량을 산출한 후, 해당 조정수량의 크기에 비례하여 결정하는 방법
또한,「증권 인수업무에 등에 관한 규정」제9조 제1항 제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁(사모의 방법으로 설정된 벤처기업투자신탁의 경우 최초 설정일로부터 1년 6개월 이상의 기간 동안 환매가 금지된 벤처기업투자신탁을 말한다)에 공모주식의 25%이상을 배정하며,
해당 투자신탁자산총액의 100분의 10 이내 범위에서 해당 벤처기업투자신탁의 참여시점 및 참여자의 질적인 측면(운용규모, 투자성향, 공모 참여실적, 의무보유 확약여부, 자기자본 규모 신뢰도 등)을 종합적으로 고려한후 대표주관회사가 가중치를 부여하여 공모 주식을 배정합니다.
이 경우 자산총액은 해당 벤처기업투자신탁을 운용하는 기관투자자가 제출한 자료를 기준으로 합니다.다만 고위험고수익투자신탁등과 벤처기업투자신탁의 의무 배정이 미달될 때에는 그외 기관투자자에게 추가로 배정할 수 있습니다.

한편, 대표주관회사가 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조의2제1항에 따른 집합투자회사등에게 공모주식을 배정하고자 하는 경우 다음 조건을 모두 충족하여야 합니다.

【 자기 또는 관계인수인이 인수한 주식의 배정 】

① 수요예측등에 참여하는 집합투자회사등은 위탁재산의 경우 매입 희망가격을 제출하지 아니하도록 할 것② 수요예측등에 참여한 기관투자자가 공모가격 이상으로 제출한 전체 매입 희망수량이 증권신고서에 기재된 수요예측 대상주식수를 초과할 것③ 동일한 인수회사를 자기 또는 관계인수인으로 하는 집합투자업자등에게 배정하는 공모주식의 합계를 기관투자자에게 배정하는 전체수량의 1% 이내로 할 것

(11) 배정결과 통보

대표주관회사는 최종 결정된 확정공모가액을 신영증권㈜의 홈페이지(www.shinyoung.com)에 게시하며, 기관별 배정물량은 수요예측 참여기관이 개별적으로 신영증권㈜의「e-planup(HTS) ⇒ [계좌번호 접속] ⇒ [투자정보] ⇒ [증시일정] ⇒ [[3213]공모주 수요예측 로그인] ⇒ [배정확인]」에서 배정물량을 직접 확인하여야 하며, 이를 개별 통보에 갈음합니다.

(12) 기타 수요예측실시에 관한 유의사항1) 수요예측에 참가하지 않았거나, 수요예측에 참여하였으나 배정받지 못한 경우에도 공모가액으로 배정받기를 희망하는 기관투자자 등은 대표주관회사에 미리 청약의의사를 표시하고 청약일에 추가청약할 수 있습니다. 다만, 수요예측에서 배정된 수량에 대한 청약이 모두 완료되는 경우에는 배정받을 수 없습니다.2) 상기와 같은 기관투자자에 대한 추가 청약 후 잔여물량이 있을 경우에는 이를 일반청약자 배정 물량에 합산하여 배정합니다.3) 수요예측 참여시 참가신청서를 허위로 작성 또는 제출된 참가신청서를 임의 변경하거나 허위자료를 제출하는 자는 참여 자체를 무효로 합니다.4) 상기 배정의 결과 불가피한 상황이 발생하여 배정이 원활하지 못할 경우 대표주관회사가 판단하여 배정에 대한 기준을 변경할 수 있습니다.

(13) 수요예측 결과

(가) 수요예측 참여내역

(단위: 건, 주)

구 분
국내기관투자자
해외기관투자자
합 계

운용사(집합)
운용사(고유)
투자매매중개업자
연기금,은행, 보험
투자일임사(고유, 일임)
기타
거래실적(유)(주)
거래실적(무)

공모
사모

건수
60
974
289
24
30
592
134
71
12
2,186

수량
26,500,000
241,045,000
49,743,000
11,880,000
14,280,000
81,554,000
52,525,000
20,176,000
1,981,000
499,684,000

경쟁률
55.77
507.25
104.68
25.00
30.05
171.62
110.53
42.46
4.17
1,051.52

주)
인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자입니다.

(나) 수요예측 신청가격 분포

구 분
국내기관투자자
해외기관투자자
합 계

운용사(집합)
운용사(고유)
투자매매 중개업자
연기금, 은행, 보험
투자일임사 (고유, 일임)
기타
거래실적(유) (주1)
거래실적(무)

공모
사모

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량

밴드상단의 130% 초과
19
8,377,000
185
46,816,000
50
7,241,000
12
5,940,000
4
1,915,000
107
17,501,000
17
6,982,000
18
8,910,000
4
1,034,000
416
104,716,000

밴드상단의 120% 초과~밴드상단의 130% 이하
22
9,713,000
496
119,446,000
144
23,583,000
9
4,455,000
11
4,940,000
327
35,531,000
56
23,144,000
2
514,000
1
495,000
1,068
221,821,000

밴드상단의 110% 초과~밴드상단의 120% 이하
16
7,405,000
250
64,590,000
89
17,812,000
3
1,485,000
15
7,425,000
146
25,719,000
59
21,884,000
51
10,752,000
7
452,000
636
157,524,000

밴드 상단 초과~밴드상단의 110% 이하
-
-
2
126,000
-
-
-
-
-
-
2
383,000
1
495,000
-
-
-
-
5
1,004,000

밴드 상단
1
15,000
20
2,483,000
3
137,000
-
-
-
-
5
883,000
1
20,000
-
-
-
-
30
3,538,000

밴드 상위 75% 초과~100% 미만
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 상위 50% 초과~75% 이하
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 상위 25% 초과~50% 이하
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 중간값 초과~상위 25% 이하
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 중간값
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 중간값 미만 ~하위 25% 이상
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 하위 25% 미만~50% 이상
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 하위 50% 미만∼75% 이상
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 하위 75% 미만~100% 초과
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드하단
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
36,000
-
-
-
-
-
-
1
36,000

밴드하단 이하
-
-
3
1,260,000
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3
1,260,000

미제시
2
990,000
18
6,324,000
3
970,000
-
-
-
-
4
1,501,000
-
-
-
-
-
-
27
9,785,000

합계
60
26,500,000
974
241,045,000
289
49,743,000
24
11,880,000
30
14,280,000
592
81,554,000
134
52,525,000
71
20,176,000
12
1,981,000
2,186
499,684,000

주1)
인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 기관투자자입니다.

주2)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조의2에 의거하여 관계인수인으로 구분되는 기관은 금번 수요예측 참여 시 신청가격을 제시하지 않았습니다.

과거 양식으로 작성한 수요예측 신청가격 분포는 다음과 같습니다.

(단위: 건, 주, %)

구분
참여건수 기준
신청수량 기준

참여건수(건)
비율
신청수량(주)
비율

가격미제시
27
1.24%
9,785,000
1.96%

40,000원 초과
1,492
68.25%
328,259,000
65.69%

40,000원
621
28.41%
154,280,000
30.88%

34,000원 초과 ~40,000원 미만
12
0.55%
2,526,000
0.51%

34,000원

30
1.37%
3,538,000
0.71%

34,000원 미만
4
0.18%
1,296,000
0.26%

합계
2,186
100.00%
499,684,000
100.00%

(다) 의무보유확약기간별 수요예측 참여내역

(단위: 건, 주, 원)

구 분
국내 기관투자자

운용사(집합)
운용사(고유)
투자매매중개업자
연기금, 은행, 보험
투자일임사(고유, 일반)
기타

공모
사모

건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격

6개월 확약
-
-
-
2
525,000
40,229
1
76,000
45,000
-
-
-
-
-
-
2
654,000
40,000
-
-
-

3개월 확약
2
666,000
45,000
13
3,676,000
43,483
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
8,000
40,000
-
-
-

1개월 확약
-
-
-
9
2,494,000
40,994
1
74,000
40,000
-
-
-
-
-
-
3
394,000
37,223
-
-
-

15일 확약
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

-
-
-

미확약
58
25,834,000
40,985
950
234,350,000
41,152
287
49,593,000
41,364
24
11,880,000
43,879
30
14,280,000
41,484
586
80,498,000
41,477
134
52,525,000
41,850

합계
60
26,500,000
-
974
241,045,000
-
289
49,743,000
-
24
11,880,000
-
30
14,280,000
-
592
81,554,000
-
134
52,525,000
-

구 분
외국 기관투자자
합계

거래실적(유)(주1)
거래실적(무)

건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격
건수
수량
신청가격

6개월 확약
-
-
-
-
-
-
5
1,255,000
40,398

3개월 확약
-
-
-
-
-
-
16
4,350,000
43,709

1개월 확약
-
-
-
-
-
-
13
2,962,000
40,468

15일 확약
-
-
-
-
-
-
-
-
-

미확약
71
20,176,000
42,310
12
1,981,000
43,609
2,152
491,117,000
41,426

합계
71
20,176,000
-
12
1,981,000
-
2,186
499,684,000
-

주)
인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자입니다.

(라) 주당 확정 공모가액의 결정

상기와 같은 수요예측 결과 및 시장상황 등을 고려하여 제닉스㈜와 대표주관회사가 합의하여 1주당 확정공모가액을 40,000원으로 결정하였습니다.

(마) 물량배정대상자 가격범위

1주당 확정공모가액인 40,000원 이상 가격 제시자 및 가격 미제시자(관계인수인)에게 기관청약자 물량을 배정하였습니다.

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 모집 또는 매출 조건

항 목
내 용

모집 또는 매출주식의 수
보통주 660,000주

주당 모집가액 또는 매출가액
예정가액
28,000원 주2)

확정가액
40,000원

모집총액 또는 매출총액
예정가액
18,480,000,000원

확정가액
26,400,000,000원

청약기일주1)
우리사주조합
개시일
2024년 09월 19일

종료일
2024년 09월 19일

기관투자자(고위험고수익투자신탁등,벤처기업투자신탁 포함)
개시일
2024년 09월 19일

종료일
2024년 09월 20일

일반청약자
개시일
2024년 09월 19일

종료일
2024년 09월 20일

청 약 단 위
주3)

청약증거금주4)
우리사주조합
100%

기관투자자(고위험고수익투자신탁등,벤처기업투자신탁 포함)
-

일반청약자
50%

납 입 기 일
2024년 09월 24일

주1)
청약기일

① 우리사주조합 청약일: 2024년 09월 19일

② 기관투자자 청약일: 2024년 09월 19일 ~ 09월 20일

③ 일반청약자 청약일:
2024년 09월 19일 ~ 09월 20일

※ 상기의 일정은 효력발생일의 변경, 회사 상황 및 주식시장의 상황에 따라 변경될 수 있음에 유의하시기 바랍니다.

주2)

주당 공모가액은 희망공모가액 중 최저가액으로서,

청약일 전 신영증권㈜가
실시한
수요예측 결과를 반영하여 대표주관회사와 발행회사인 제닉스㈜가 협의하
여

주당 확정공모가액을

40,000원으로 최
종 결정하였습니다.

주3) 청약단위①
우리사주조합과 기관투자자(고위험고수익투자신탁등, 벤처기업투자신탁 포함)의 청약단위는 1주로 합니다.② 일반청약자는 대표주관회사인 신영증권㈜,
인수회사인 케이비증권㈜의 본ㆍ지점에서 청약이 가능합니다. 청약단위는 아래 "다. 청약방법 - (5) 일반청약자의 청약한도 및 청약단위"를 참조해 주시기 바라며, 기타 사항은
인수단 구성원 각 사에서 투명하고 공정하게 정하여 공시한 방법에 의합니다.

주4) 청약증거금
① 우리사주조합의 청약증거금은 청약금액의 100%로 합니다.
② 기관투자자의 경우 청약증거금은 없습니다.③ 일반청약자 청약증거금은 청약금액의 50%로 합니다.④ 일반청약자 청약증거금은
납입일(2024년 09월 24일)에 납입금액으로 대체하되, 청약증거금이 납입금액에 미달하여 납입일까지 당해 청약자로부터 그 미달금액을 받지 못한 때에는 미달금액에 해당하는 배정주식은 총액인수계약서에서 정하는 바에 따라 인수인이 자기계산으로 인수하며, 초과 청약증거금이 있는 경우 이를
납입일(2024년 09월 24일)에 반환합니다. 이 경우 청약증거금은 무이자로 합니다.⑤ 기관투자자는 금번 공모에 있어 청약증거금이 면제되는 바, 청약하여 배정받은 물량의 100%에 해당하는 금액을 납입일인
2024년 09월 24일 08:00 ~ 12:00 사이에 당해 청약을 접수한 대표주관회사에 납입하여야 합니다. 한편, 동 납입금액이 기관투자자가 청약하여 배정받는 주식의 납입금액에 미달할 경우에는 인수인이 그 미달 금액에 해당하는 주식을 총액인수계약서에서 정하는 바에 따라 자기계산으로 인수합니다.

주5) 청약취급처①

우리사주조합

,

기관투자자 : 신영증권㈜ 본ㆍ지점
② 일반청약자 : 신영증권㈜ 본ㆍ지점,
케이비증권
㈜
본ㆍ지점

③ 일반청약자는 각각의 청약취급처를 통해 한 청약처에서의 이중청약은 불가합니다.

④ 일반청약자는 청약취급처를 통해 복수 청약처에서의 중복청약은 불가합니다.

주6) 청약증거금이 납입금액을 초과하였으나 『코스닥시장 상장규정』 제28조제1항제1호에 의한 "주식분산요건" 미충족사유 발생의 경우 대표주관회사
및 인수회사는 발행회사와 협의를 통하여 주식분산요건을 충족하기 위한 추가 신주 공모여부를 결정합니다. 한편, 청약증거금이 납입금액에 미달하고 "주식분산요건" 미충족사유 발생의 경우 대표주관회사는 발행회사와 협의를 통하여 재공모 및 신규상장 취소 여부를 결정합니다. 청약 이후 분산요건 미충족으로 신규상장을 못 할 경우, 청약증거금과 경과이자는 청약자에게 반환됩니다. 상기의 사유로 추가적인 신주 공모의 가능성과 신규상장 취소의 가능성이 존재함을 유의하시기 바랍니다.

나. 모집 또는 매출의 절차

(1) 공모의 일자 및 방법

구 분
일 자
신 문

수요예측 안내공고
2024년 09월 05일(목)
인터넷 공고 주1)

모집 또는 매출가액 확정의 공고
2024년 09월 13일(금)
인터넷 공고 주2)

청 약 공 고
2024년 09월 19일(목)
인터넷 공고 주3)

배 정 공 고
2024년 09월 24일(화)
인터넷 공고 주4)

주1)

수요예측 안내공고는
2024년 09월 05일(목) 대표주관회사인 신영증권㈜의 홈페이지(www.shinyoung.com)에 게시합니다.

주2)

모집 또는 매출가액 확정공고는
2024년 09월 13일(금)
금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에 정정 증권신고서를 제출함으로써 갈음하며, 대표주관회사인 신영증권㈜의 홈페이지(www.shinyoung.com)에 게시하고,
2024년 09월 19일(목) 청약공고시 함께 공고합니다.

주3)

청약공고는 2024년 09월 19일(목) 제닉스㈜의 홈페이지(http://zenixkorea.co.kr) 및 대표주관회사인 신영증권㈜의 홈페이지(http://www.shinyoung.com),
인수회사인 케이비증권㈜의 홈페이지(http://www.kbsec.com)에 게시합니다.

주4)

일반청약자에 대한 배정공고는
2024년 09월 24일(화) 대표주관회사인 신영증권㈜의 홈페이지(www.shinyoung.com),
인수회사인
케이비증권㈜의 홈페이지(http://www.kbsec.com)
에 게시함으로써 개별통지에 갈음합니다.

주5)

일반청약자의 경우 청약증거금이 배정금액에 미달하는 경우 동 미달금액에 대하여 배정일(2024년 09월 24일)에 추가납입을 하여야 합니다. 추가납입을 하지 않은 일반청약자의 경우 동 미달 수량에 대하여는 배정받을 수 없습니다.
단, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제11항 개정에 따라, 균등방식배정 진행과정에서 1차 균등배정 이후 균등배정자에 대한 추가납입이 필요할 경우, 추가납입의 기한 및 추가납입 미이행 물량의 처리 방식에 대해서는 각 청약취급처인 인수회사별로 달리 정할 수 있습니다.

* 신영증권㈜
일반청약자의 경우 청약증거금이 배정금액에 미달하는 경우 동 미달금액에 대하여 납입일(
2024년 09월 24일
(화) 09:00부터 13:00까지)에 추가납입을 하여야 합니다. 추가납입을 하지 않은 일반청약자의 경우 동 미달 수량에 대하여는 배정받을 수 없습니다. 단, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제11항 개정에 따라, 균등방식배정 진행과정에서 1차 균등배정 이후 균등배정자에 대한 추가납입이 필요할 경우, 청약 2일차의 익영업일인
2024년 09월 23일
(월) 09:00부터 16:00까지 균등배정에 대한 추가납입을 이행해야 합니다. 추가납입이 이루어지지 않을 경우, 추가납입 의사가 없었던 것으로 간주됩니다.
* 케이비증권㈜

일반청약자의 경우 청약증거금이 배정금액에 미달하는 경우 동 미달금액에 대하여 납입일(2024년 09월 24일(화))에 추가납입을 하여야 합니다. 추가납입을 하지 않은 일반청약자의 경우 동 미달 수량에 대하여는 배정받을 수 없습니다.

단, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조 제11항 개정에 따라, 균등방식배정 진행과정에서 1차 균등배정 이후 균등배정자에 대한 추가납입이 필요할 경우, 청약 2일차의 익영업일인 2024년 09월 23일(월) 13:00 부터 16:00까지 균등배정에 대한 추가납입을 이행해야 합니다. 추가납입이 이루어지지 않을 경우, 추가납입 의사가 없었던 것으로 간주됩니다.

주6)
상기 일정은 추후 공모 및 상장 일정에 따라서 변동될 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

(2) 수요예측에 관한 사항

『I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 공모가격 결정방법 - 다. 수요예측에 관한 사항』부분을 참고하시기 바랍니다.

다. 청약방법

(1) 청약의 개요
모든 청약자는『금융실명거래 및 비밀보장에 관한 법률』에 의한 실명자이어야 하며, 해당 청약사무취급처에 소정의 주식청약서를 청약증거금(단, 기관투자자의 경우 청약증거금이 면제됨)과 함께 제출하여야 합니다.

(2) 우리사주조합의 청약

우리사주조합의 청약은 대표주관회사인 신영증권㈜에 우리사주조합장 명의로 합니다.

(3) 일반청약자의 청약

일반청약자 청약은 해당 청약사무취급처에서 사전에 정하여 공시하는 청약방법에 따라 청약기간에 소정의 주식 청약서를 작성하여 청약증거금과 함께 이를 해당 청약취급처에 제출하여야 합니다. 2021년 6월 20일 이후 증권신고서 제출분부터 중복청약이 금지 되었습니다. 즉, 일반청약자는 각 청약사무취급처에 개설된 계좌에 동시에 청약하는 중복청약을 할 수 없습니다. 중복청약 시 적격 청약을 제외한 나머지 청약에 대해서는 공모주식이 배정되지 않습니다.중복청약자 판별을 위한 일반청약자 종류별 식별정보 기준은 아래와 같으며, 식별 번호 외의 번호(여권번호 등)로 개설된 계좌의 경우 중복청약 여부 확인이 곤란하여 청약이 불가한 점을 유의 하시기 바랍니다.

구분
중복여부 확인기준 식별정보

개인(내국인 및 재외국민)
주민등록번호

법인 등
사업자등록번호, 고유번호

외국인
외국인등록번호

투자등록번호

* 비거주자로서 외국인등록번호가 없는 경우

국내거소신고번호

* 외국국적동포로서 외국인등록번호가 없는 경우

일반청약자가 중복청약을 하는 경우 청약 수량과 관계없이 가장 먼저 접수된 청약만을 유효한 것으로 인정하되, 동일한 시간에 중복청약이 이루어지거나, 전산 등의 문제로 청약시간 확인이 불가능한 경우에는 ① 일반청약자의 청약금액이 큰 순 ② 청약건수가 적은 회사 순으로 순차적으로 적용합니다.한편, 일반청약자는 하나의 청약사무취급처에 개설된 복수의 계좌를 이용하는 이중청약 역시 할 수 없습니다. 이중청약을 하는 경우에는 그 전부를 청약하지 않은 것으로 간주하오니, 이 점 유의하시기 바랍니다.

※ 청약사무 취급처: 신영증권㈜ 본
ㆍ지점,
케이비증권㈜ 본ㆍ지점

(4) 일반청약자의 청약자격

일반청약자의 청약자격은 증권신고서 제출일 현재 아래와 같으며, 동 사항은 향후 변경 될 수 있습니다. 청약자격이 변경되는 경우 각 청약사무처 홈페이지를 통하여 고지하도록 하겠습니다.

[신영증권㈜의 일반청약자 청약 자격]

구 분
내 용

청약자격 및 한도
■ 자격: 청약자격 제한 없이 청약가능단, 다음과 같이 계좌가 개설되어야 하는 것이 원칙- 대면/비대면 계좌개설 : 청약 초일 직전 4영업일까지 주식입고 가능한 계좌가 개설(단, 비대면계좌개설은 17:00까지 개설된 계좌에 한함)■ 한도: 청약한도 차등(300%, 200%, 100%)공모주 그룹 산정고지일(1,4,7,10월 10일기준. 휴일인 경우 익영업일) 직전월부터 과거 3개월 자산 매일 평가금액이 5천만원 이상 &연수입 30만원이상인 고객의 경우 300%까지 가능,직전월부터 과거3개월 자산 매일 평가금액이 1천만원 이상인 고객의 경우 200%까지 가능, 그 외 고객은 100%까지 가능

배정
■ 일반청약자가 희망수량을 청약하면 균등배정 물량(일반청약자 배정물량의 50%)를 모든 청약자에게 균등배정하고 나머지를 비례배정하는 일괄청약방식으로 배정

업무 수수료
■ 청약수수료① 영업점 내점 청약: 5,000원② e-planup(HTS)/신영증권 그린(MTS)/ARS 청약: 2,000원③ 당사 우수 고객그룹의 경우: 면제④ 수수료처리: 환불금 입금 시 자동으로 차감■ 대체(출고)수수료① 배정된 공모주의 계좌입고 후 6개월(calendar day)내에 타계좌출고(타사) 하는 경우 건당10,000원② 분할해서 출고하는 경우 및 다수의 증권사로 타계좌출고(타사) 하는 경우 건당 부과

청약방법
■ 영업점 창구 내점■ 청약증거금이 계좌에 있는 경우e-plan up(HTS),신영증권 그린(MTS), ARS 청약 가능

온라인 청약절차
■e-PlanUp : 온라인창구 → 공모주청약 →[7771]공모주청약종합/ [7775]공모주 계좌별 청약현황 내역조회■신영증권 그린(MTS) : 메뉴 → 국내주식 → 공모주 청약■ARS : [8번] 공모주 청약 →[2번] 공모주청약 신청 → 계좌번호/비밀번호 입력 → 투자설명서 교부 선택 → 청약수량 입력 → 신청

청약 증거금
50% (모든 고객에게 동일 적용)

주)

일반청약자의 경우 청약증거금이 배정금액에 미달하는 경우 동 미달금액에 대하여 납입일(
2024년 09월 24일
(화) 09:00부터 13:00까지)에 추가납입을 하여야 합니다. 추가납입을 하지 않은 일반청약자의 경우 동 미달 수량에 대하여는 배정받을 수 없습니다. 단, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제11항 개정에 따라, 균등방식배정 진행과정에서 1차 균등배정 이후 균등배정자에 대한 추가납입이 필요할 경우, 청약 2일차의 익영업일인
2024년 09월 23일
(월) 09:00부터 16:00까지 균등배정에 대한 추가납입을 이행해야 합니다. 추가납입이 이루어지지 않을 경우, 추가납입 의사가 없었던 것으로 간주됩니다.

[케이비증권㈜의 일반청약자 청약 자격]

구분
청약자격

청약자격
KB증권 영업점 개설 계좌
청약개시일(초일) 직전일까지 개설된 청약가능 계좌 보유 고객

제휴은행 영업점 개설 계좌

KB증권 비대면 개설 계좌
청약 당일 계좌개설 후 청약 가능 (별도 제한 없음)

제휴은행 비대면 개설 계좌

최고 청약한도
■ 일반고객(100%): 청약한도의 100%

■ 우대고객(120%): 일반고객 청약한도의 120%

■ 우대고객(150%): 일반고객 청약한도의 150%

■ 우대고객(200%): 일반고객 청약한도의 200%

■ 우대고객(250%): 일반고객 청약한도의 250%

■ 우대고객(300%): 일반고객 청약한도의 300%

청약방법
■ HTS/MTS/홈페이지 청약

■ 지점 내방 청약

■ 유선청약(지점/고객센터)

■ ARS 청약

※ 일반고객의 경우 온라인 청약만 가능 (영업점(유선포함)/고객센터 청약 불가)

※ 단, 만 65세 이상 고객은 영업점(유선포함)/고객센터 청약 가능

청약한도우대기준
일반고객은 아래 조건에 따라 청약한도의 100%, 우대고객은 아래 조건에 따라 120%, 150%, 200%, 250% 또는 300%까지 청약이 가능합니다.

구분
세부내용

일반
100%
우대 조건에 해당하지 않는 고객

우대
120%
아래 ①, ② 중 1가지 이상 충족

① 프라임클럽 가입 및 유지

② 공모주청약 전일까지 마이데이터 타사계좌 연동 및 유지

150%
아래 ①, ②, ③, ④, ⑤ 중 1가지 이상 충족

① 직전 2개월 이상 적립식상품 월 30 만원 이상(정기대체)

- 정기대체 및 은행이체 포함(임의식, 자유적립식, 정액정립식)

(단, 발행어음 및 주식/ETF/브라질채권 등 적립식서비스 제외)

- 정기대체 납입완료일 기준/직전 2개월(전월말기준)

② 전월말까지 중개형 ISA 계좌에 1백만원 이상 순납입

- 타 금융사 및 당사 기존 ISA계좌에서 이전한 금액 포함

※ 순납입 = 납입금액 - 출금금액

③ 직전월말까지 KB국민은행 'KB증권 공모주 청약우대 1.5배 정기예금'가입

- KB able Plus 계좌 보유 동시 만족

④ 직전월 3개월 주식약정 3천만원 이상

⑤ 직전월 자산 평잔 3천만원 이상

200%
아래 ①, ②, ③, ④, ⑤, ⑥ 중 1가지 이상 충족

① 직전 3개월 주식약정 1억원 이상

② 직전월 자산 평잔 1억원 이상

③ 직전 2개월 이상 적립식상품 월 1백만원 이상 정기대체

- 정기대체 및 은행이체 포함(임의식, 자유적립식, 정액정립식)

(단, 발행어음 및 주식/ETF/브라질채권 등 적립식서비스 제외)

- 정기대체 납입완료일 기준/직전2개월(전월말기준)

④ 공모주청약 전일까지 중개형 ISA 계좌에 1천만원 이상 순납입

- 타 금융사 및 당사 기존 ISA계좌에서 이전한 금액 포함

※ 순납입 = 납입금액 - 출금금액

⑤ 직전월말까지 개인형 IRP 계좌에 1천만원 이상 순납입

- 타 금융사 및 당사 기존 ISA계좌에서 이전한 금액 포함

※ 순납입 = 납입금액 - 출금금액

⑥ 퇴직연금 가입법인(소속직원)

※ '12년 12월 3일 이전 가입법인 계약에 한함

250%
KB스타클럽(VIP/그랜드 등급) 고객

- 개인: 매월 10일 변경 등급 반영 / 법인: 매월 1일 변경 등급 반영

300%
아래 ①, ②, ③ 중 1가지 이상 충족

① 공모주청약 전일까지 중개형 ISA 계좌에 2천만원 이상 순납입

② 직전월 자산 평잔 3억원 이상 & 전월말 자산 3억원 이상 동시 만족

- 자산: 국내/해외주식, CMA, 현금성자산, 금융상품 등 총자산(단, 신용공여 자산 제외)

③ KB스타클럽 (VVIP 등급) 고객

주1) 개인/법인 고객 우대요건 동일 적용

유통시장별 구분
유통시장별 구분없이 청약

배정기준
■ 50% 이상을 균등배정 방식으로 배정하고, 나머지 청약수량을 비례배정 방식으로 배정

■ 배정결과 발생하는 1주 미만 단수주는 5사6입 등 방법으로 잔여주식이 최소화하도록 배정하며,필요시 추첨 또는 KB증권㈜가 인수할 수 있음

청약수수료
구분
VVIP/VIP/그랜드
베스트
패밀리, 법인(모든 등급)

오프라인(지점/고객센터)
무료
4,000원

온라인(HTS/MTS/홈페이지/ARS)
무료
1,500원

기타사항
- 경로자(만65세) 수수료 면제

- 기존 자문형 랩 '공모주서비스' 등록 계좌 수수료 면제

- 개인 공모주 청약 수수료는 able포인트로 납부 가능

- 법인우수고객 수수료 면제

청약증거금
청약증거금률 50%(모든 고객에 동일 적용)

주)
일반청약자의 경우 청약증거금이 배정금액에 미달하는 경우 동 미달금액에 대하여 납입일(2024년 09월 24일(화))에 추가납입을 하여야 합니다. 추가납입을 하지 않은 일반청약자의 경우 동 미달 수량에 대하여는 배정받을 수 없습니다. 단, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조 제11항 개정에 따라, 균등방식배정 진행과정에서 1차 균등배정 이후 균등배정자에 대한 추가납입이 필요할 경우, 청약 2일차의 익영업일인 2024년 09월 23일(월) 13:00 부터 16:00까지 균등배정에 대한 추가납입을 이행해야합니다. 추가납입이 이루어지지 않을 경우, 추가납입 의사가 없었던 것으로 간주됩니다.

(5) 일반청약자의 청약한도 및 청약단위

① 일반청약자는 대표
주관회사인 신영증권㈜,
인수회사인 케이비증권㈜ 각 본ㆍ지점에서 청약이 가능합니다.② 신영증권㈜,
케이비증권㈜의 1인당 청약한도, 청약단위는 아래와 같으며, 기타사항은 신영증권㈜,
케이비증권㈜
가 투명하고 공정하게 정하여 공시한 방법에 의합니다. 단, 청약단위와 상이한 청약수량은 그 청약수량 하위의 청약단위로 청약한 것으로 간주합니다.

[신영증권㈜의 일반청약자 배정물량, 최고 청약한도 및 청약증거금률]

구 분
일반청약자 배정물량
최고 청약한도
청약증거금률

신영증권㈜
148,500주
12,000주
50%

주1)

신영증권㈜의 일반청약자 청약한도는 청약자격별로 상이합니다.

□ 우대(300%)그룹의 청약한도:
12,000주 □ 일반(200%)그룹의 청약한도:

8,000주 □ 일반(100%)그룹의 청약한도:
4,000주

주2)

신영증권㈜의 그룹별 산정기준 및 청약수량 차등적용

구분
청약수량 차등
산정기준
최고 청약한도

우대고객
300%까지 가능
산정일 직전월부터 과거 3개월 자산 매일 평가금액 5천만원 이상 & 연수입 30만원 이상 고객

12,000주

일반고객
200%까지 가능
산정일 직전월부터 과거 3개월 자산 매일 평가금액 1천만원 이상 고객

8,000주

100%까지 가능
상기 조건 이외 고객
4,000주

[신영증권㈜의 청약주식별 청약단위]

청약주식수
청약단위

50주 이상 ~ 100주 이하
10주

100주 초과 ~ 1,000주 이하
100주

1,000주 초과 ~ 5,000주 이하
200주

5,000주 초과 ~ 10,000주 이하
500주

10,000주 초과
1,000주

[케이비증권㈜의 일반청약자 배정물량, 최고청약한도 및 청약증거금률]

구 분
일반청약자 배정물량
최고 청약한도
청약증거금율

케이비증권㈜
16,500주
주)
50%

주)

케이비증권㈜의 일반청약자(100%) 최고청약한도는
500주이나 케이비증권㈜의 우대기준 및 청약단위에 따라 청약 한도는 다음과 같습니다. 단, 아래 기재된 청약주식별 청약단위에 의거하여, 250% 우대고객은
1,250주가 아닌,
1,200주의 청약한도가 적용됩니다.

구분
청약한도

일반
100%
500주

우대
120%
600주

150%
750주

200%
1,000주

250%
1,200주

300%
1,500주

[케이비증권 청약주식별 청약단위]

청약주식수
청약단위

10주 이상 ~ 100주 이하
10주

100주 초과 ~ 1,000주 이하
50주

1,000주 초과
100주

(6) 기관투자자(고위험고수익투자신탁등, 벤처기업투자신탁 포함)의 청약

수요예측에 참가하여 배정받은 주식을 청약하기 위한 기관투자자는
청약기간(2024년 09월 19일 ~ 20일)에 소정의 주식청약서를 작성하여 청약사무취급처에 제출하며, 동 청약주식에 해당하는 납입금액은 납입일(2024년 09월 24일 08:00 ~ 12:00)에 대표주관회사인 신영증권㈜의 본ㆍ지점에 납입하여야 합니다.

※ 청약사무 취급처: 신영증권㈜ 본ㆍ지점

(7) 기관투자자 청약수수료

국내 기관투자자 및 해외 기관투자자는 납입일에 배정된 금액의 1.0%에 해당하는 청약수수료를 입금하여야 합니다. 청약수수료를 입금하지 않는 경우 미납입으로 간주될 수 있으니 유의하시기 바랍니다. 청약수수료를 입금한 국내 기관투자자 및 해외 기관투자자는 대표주관회사인 신영증권㈜의 업무담당자에게 입금여부를 반드시 확인하여 주시기 바랍니다.업무담당자 : Tel 02-2004-9452 / Fax 02-2004-9298

(8) 기관투자자의 추가 청약

수요예측에 참가한 기관투자자 중 기관투자자의 청약 미달을 고려하여 수요예측 결과 배정받은 물량을 초과하여 청약하고자 하는 기관투자자는 전체 기관투자자 배정 물량 범위 내에서 추가 청약이 가능합니다.수요예측에 참여하지 않았거나, 수요예측에 참여하였으나 배정받지 못한 경우에도 공모가액으로 배정을 받기를 희망하는 기관투자자는 대표주관회사에 미리 청약의사를 표시하고 청약일에 추가 청약할 수 있습니다. 다만, 수요예측에서 배정된 수량이 모두 청약된 경우에는 배정받을 수 없습니다.또한, 청약일 종료 후 미청약된 물량에 대해서 납입일 전까지 기관투자자는 추가로 청약을 할 수 있으며, 추가 청약된 물량의 배정은 대표주관회사가 자율적으로 결정하여 배정합니다.

(9) 청약이 제한되는 자

아래 『증권 인수업무 등에 관한 규정』제9조 제4항 각 호의 어느 하나에 해당하는 자가 청약을 한 경우에는 그 전부를 청약하지 아니한 것으로 보아 배정하지 아니합니다. 다만, 제5호에 해당하는 자가 배정받은 주식에 대해 6개월 이상의 의무보유를 확약하거나 제5호의 창업투자회사 등이 일반청약자의 자격으로 청약하는 경우에는 그러하지 아니합니다.

[『증권 인수업무 등에 관한 규정』제9조 제4항]

④ 제1항에 불구하고 기업공개를 위한 공모주식을 배정함에 있어 대표주관회사는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자에게 공모주식을 배정하여서는 아니 된다. 다만, 제5호에 해당하는 자가 배정받은 주식에 대해 6개월 이상의 의무보유를 확약하거나 제5호의 창업투자회사등이 일반청약자의 자격으로 청약하는 경우에는 그러하지 아니하다.

1. 인수회사 및 인수회사의 이해관계인. 다만, 제9조의2제1항에 따라 위탁재산으로 청약하는 집합투자회사, 투자일임회사, 신탁회사(이하 "집합투자회사등"이라 한다)는 인수회사 및 인수회사의 이해관계인으로 보지 아니한다.2. 발행회사의 이해관계인. 다만, 제2조제9호의 가목 및 라목의 임원을 제외한다.

3. 해당 공모와 관련하여 발행회사 또는 인수회사에 용역을 제공하는 등 중대한 이해관계가 있는 자

4. 삭제

5. 자신이 대표주관업무를 수행한 발행회사(해당 발행회사가 발행한 주권의 신규 상장일이 이번 기업공개를 위한 공모주식의 배정일부터 과거 1년이내인 회사를 말한다)의 기업공개를 위하여 금융위원회에 제출된 증권신고서의 "주주에 관한 사항"에 주주로 기재된 주요주주에 해당하는 기관투자자 및 창업투자회사등

(10) 기타

본 증권신고서는 금융감독원이 심사하는 과정에서 정정요구 등 조치를 취할 수 있으며, 만약 정정요구 등이 발생할 경우에는 동 신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다. 본 증권신고서의 효력발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 지분증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 지분증권 투자에 대한 책임은 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.

라. 청약결과 배정방법

(1) 공모주식 배정비율

① 우리사주
조합에게 공모물량

3.0%
인

19,800주
를 배정합니다.

② 기관투자자에게 공모물량 중

72.0%
인
475,200주

를 배정합니다.
③ 일반청약자에게 공모물량 중

25.0%인 165,000주
를 배정합니다.

④ 상기 ①, ②, ③항의 청약자 유형군에 따른 배정 비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과에 따라 청약일 전에 변경될 수 있습니다. 한편, 상기 청약자 유형군에 따른 배정
분 중 청약 미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 항의 배정분에 합산하여 배정할 수 있습니다.
⑤ 단,
인수회사
및
인수회사
의 이해관계인, 발행회사의 이해관계인(단, 증권 인수업무 등에 관한 규정 제2조 제9호의 가목 및 라목의 임원을 제외) 및 기타 금번 공모와 관련하여 발행회사 또는 인수회사에 용역을 제공하는 등 중대한 이해관계가 있는 자는 배정 대상에서 제외됩니다.

「증권 인수업무에 등에 관한 규정」제9조제1항제3호에 따라 일반청약자에 전체 공모주식의 25%
를

배정합니다
.

「증권 인수업무에 등에 관한 규정」제9조 제
1항 제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁등에 공모주식의 10% 이상을 배정합니다. 다만, 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁등에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 25% 이상을 배정합니다. 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

(2) 배정방법청약 결과 공모주식의
배정은 수요예측 결과 결정된 확정공모가액으로 발행회사와 대표주관회사인 신영증권㈜와
인수회사인 케이비증권㈜가 사전에 총액인수계약서 상에서 약정한 배정기준에 의거 다음과 같이 배정합니다.

① 우리사주조합은
배정주식수(
19,800주
) 내에서 청약한 주식수대로 배정합니다.

② 금번 IPO는
우리사주조합 청약 결과에 따라
일반청약자에게는
165,000주
를 배정할 예정으로서 균등방식 배정 예정물량은
82,500주
이상이며, 균등방식의 세부 방법은 일괄청약방식입니다
. 균등방식 배정물량을 제외한 나머지 일반청약자 배정은 전부 비례방식으로 배정이 이루어집니다.

③ 일반청약자가 비례방식으로 배정을 받고자 하는 수량을 청약하면 자동으로 균등방식 배정의 청약자로 인정됩니다.

④ 일반청약자 배정물량 중 1/2 이상으로 일반청약자 인원수로 나눈 몫을 청약자 전원에게 동일하게 배정(전원 균등)하고, 일반청약자 배정 총 주식수에서 균등배정분을 제외한 수량에 대해서는 비례 배정이 이루어지게 됩니다. 각 청약자의 청약증거금에서 균등배정분 배정수량(금액)을 차감한 금액(이하 "비례배정분 청약증거금")을 기준으로 비례하여 안분배정하며, 비례배정분 청약증거금을 한도로 비례배정이 이루어지게 됩니다.⑤ 일반청약자에 대한 균등배정은 청약에 참여한 일반청약자 전원에게 균등방식 배정물량을 동일하게 배정하고, 나머지 물량을 추첨으로 배정합니다. 각 청약자의 청약증거금에서 균등배정분 배정수량(금액)을 차감한 금액("비례배정분 청약증거금")을 기준으로 비례하여 안분배정하며, 비례배정분 청약증거금을 한도로 비례배정이 이루어지게 됩니다. 다만, 총 청약건수가 균등방식 배정 주식수를 초과하는 경우, 전체고객 대상으로 무작위 추첨 배정하며, 이에 따라 균등배정으로 1주도 배정받지 못하는 경우가 발생할 수 있습니다. 단, 이 경
우 몫은 동일하게 배정하되 나머지를 추첨으로 배정하므로 청약자간 배정에 차이가 발생할 수 있으며 '균등 배정'이 '동일 수량'을 의미하지 않습니다. 아울러 추첨의 경우
우리사주조합 미청약 잔여주식 배정 등으로 균등방식 배정물량이 당첨자 수로 나누어 떨어지지 않는 경우, 동 나머지를 추가 추첨으로 배정하므로 동일 수량을 의미하지 않습니다. 다만, 개별 청약자의 청약 주식수가 배정수량보다 작은 경우 청약 주식수까지 배정됩니다.

⑥ 일반청약자에 대한 배정결과 발생하는 1주 미만의 단수주는 일반청약자들을 대상으로 하여 재배정하며 소수점이 높은 청약자들부터 순차적으로 배정합니다. 이후 동일한 소수점을 보유한 일반청약자들에게 배분할 단수주가 부족하게 될 경우 청약주식수량, 청약등급 등을 고려하여 잔여주식이 최소화되도록 배정합니다. 그 결과 발생하는 잔여주식은 총액인수계약서에 따라 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정합니다. 다만, 일반청약자의 청약증거금이 배정수량(금액)에 미달하는 경우 일반청약자는 동 미달금액을 납입일에 추가납입하여야 하며, 그렇지 않은 경우 청약증거금에 해당하는 수량만 배정받게 됩니다. 추가납입 이후 미청약주식이 발생할 경우에는 총액인수계약서에 따라 자기계산으로 인수합니다.⑦ 기관투자자의 청약에 대한 배정은 수요예측 후 배정받은 물량 범위 내에서 우선 배정하되, 추가 청약에 대한 배정은 대표주관회사가 자율적으로 결정하여 배정합니다.

⑧「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제4항 각 호(아래)의 어느 하나에 해당하는 자가 청약하는 경우 그 전부를 청약하지 아니한 것으로 보아 배정하지 아니합니다.

1. 인수회사(대표주관회사 포함) 및 인수회사의 이해관계인(「증권 인수업무 등에 관한 규정 제2조제9호」의 규정에 따른 이해관계인을 말함. 다만, 제9조의2제1항에 따라 위탁재산으로 청약하는 집합투자회사, 투자일임회사, 신탁회사(이하 "집합투자회사등"이라 한다)는 인수회사 및 인수회사의 이해관계인으로 보지 아니한다.)2. 발행회사의 이해관계인. 다만, 제2조제9호의 가목 및 라목의 임원을 제외한다.3. 해당 공모와 관련하여 발행회사 또는 인수회사에 용역을 제공하는 등 중대한 이해관계가 있는 자4. 삭제5. 자신이 대표주관업무를 수행한 발행회사(해당 발행회사가 발행한 주권의 신규 상장일이 이번 기업공개를 위한 공모주식의 배정일부터 과거 1년이내인 회사를 말한다)의 기업공개를 위하여 금융위원회에 제출된 증권신고서의 "주주에 관한 사항"에 주주로 기재된 주요주주에 해당하는 기관투자자 및 창업투자회사등

(3) 배정결과의 통지일반청약자에 대한 배정결과 각 청약자에 대한 배정내용 및 초과청약금의 환불 또는 미달청약금에 대한 추가납입은
2024년 09월 24일(화)
대표주관회사
와 인수회사의 홈페이지에 게시함으로써 개별통지에 갈음합니다. 기관투자자의 경우에는 수요예측을 통하여 물량을 배정받은 내역과 청약내역이 다른 경우에 한하여 개별통지합니다.

마. 투자설명서 교부에 관한 사항

(1) 투자설명서의 교부2009년 2월 4일부로 시행된 『자본시장과 금융투자업에 관한 법률』 제124조에 의하면 누구든지 증권신고서의 효력이 발생한 증권을 취득하고자 하는 자(전문투자자, 그 밖에 아래에서 언급하는 대통령령으로 정하는 자를 제외함)에게 적합한 투자설명서를 미리 교부하지 아니하면 그 증권을 취득하게 하거나 매도하
여서는 안됩니다. 따라서 본 주식에 투자하고자 하는 투자자는 청약 전 투자설명서를 교부 받아야 합니다. 다만, (i) 동법 제9조 제5항의 전문투자자, (ii) 동법 시행령 제132조에 규정된 회계법인, 신용평가업자 등, (iii) 투자설명서를 받기를 거부한다는 의사를 서면ㆍ전화ㆍ전신ㆍ팩스, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그밖에 금융위가 정하여 고시하는 방법으로 표시한 자는 투자설명서의 교부 없이 청약이 가능합니다.

(2) 투자설명서의 교부 방법
투자설명서 교부 의무가 있는 대표주관회사인 신영증권㈜

,
인수회사인 케이비증권㈜
는 『자본시장과 금융투자업에 관한 법률』 제124조 및 동법 시행령 제132조에 의하여 증권신고의 효력이 발생한 증권을 취득하고자 하는 투자자에게 동법 제123조에
적합한 투자설명서를 청약 전 교부할 예정입니다. 투자설명서 교부 후 투자자는 투자설명서 내용을 충분히 숙지하고 청약기간에 각각의 청약사무취급처에서 소정의 주식청약서를 작성하여 청약증거금과 함께 제출하여야 합니다.① 본 청약에 참여하고자 하는 투자자는 청약 전 반드시 투자설명서를 교부받은 후 교부확인서에 서명하여야 하며, 투자설명서를 교부받지 않고자 할 경우, 투자설명서 수령거부의사를 서면 등으로 표시하여야 합니다.② 투자설명서 교부를 받지 않거나, 수령거부의사를 서면 등으로 표시하지 않을 경우 본 청약에 참여할 수 없습니다.

(가) 투자설명서의 교부를 원하는 경우

[신영증권㈜ 투자설명서 교부 방법]

구 분
투자설명서 교부형태

영업점 내방
신영증권㈜의 본ㆍ지점에서 청약하실 경우에는 투자설명서 인쇄물을 교부 받으실 수 있습니다.

온라인(e-PlanUp(HTS),신영증권 그린(MTS))
e-Planup(HTS) 또는 신영증권 그린(MTS)을 통해 청약할 경우에는 다운로드 방식을 통해 전자문서에 의한 투자설명서를 교부 받으실 수 있습니다. 다만, 전자문서에 의한 투자설명서 교부에 동의하여야 하고, 전자매체를 지정하여야 하며, 수신 사실이 확인되어야지만 투자설명서를 교부 받으실 수 있습니다. 전자문서에 의한 투자설명서의 내용은 인쇄물(책자)의 내용과 동일합니다.

ARS
ARS를 통해 청약할 경우에는 ARS 상으로 투자설명서 받기를 거부한다는 의사를 표시한 자에 한해서 청약하실 수 있습니다.

[케이비증권㈜ 투자설명서 교부방법]

청약방법
투자설명서 교부형태

지점내방 청약
책자 형태로 투자설명서 교부 받은 후 내점청약

HTS/MTS/홈페이지 청약
HTS/MTS/홈페이지로 로그인 후 청약화면에서투자설명서 교부 받은 후 청약

지점/고객만족센터 유선청약ARS 청약
본,지점 방문을 통해 투자설명서 교부 받은 후 청약홈페이지로 로그인 후 투자설명서 교부 받은 후 청약E-mail로 투자설명서 교부 받은 후 청약

주1)
지점 내방 청약본 공모의 청약 취급처인 KB증권㈜의 본ㆍ지점에서 청약하실 경우에는 인쇄물에 의한 투자설명서를 교부 받으실 수 있습니다. 인쇄물에 의한 투자설명서 교부시는 투자설명서 교부확인서를 작성하셔서 청약을 하셔야 합니다.

주2)
HTS/MTS/홈페이지 청약KB증권㈜의 HTS, MTS 또는 홈페이지를 통해 청약할 경우에는 다운로드 방식을 통해 전자문서에 의한 투자설명서를 교부 받으실 수 있습니다. 다만, 전자문서에 의한 투자설명서 교부에 동의하여야 하고, 전자매체를 지정하여야 하며, 수신 사실이 확인되어야지만 투자설명서를 교부 받으실 수 있습니다.

주3)
지점/고객만족센터 유선청약 및 ARSKB증권㈜에서 ARS나 유선 청약을 하고자 하는 투자자는 청약 이전에 투자설명서를 교부 받아야만 청약을 진행 할 수 있습니다. 투자자는 청약 이전에 KB증권㈜ 홈페이지(https://www.kbsec.com : 인터넷뱅킹 → 청약 → 투자설명서 교부)에서 다운로드 방식을 통해 투자설명서를 교부받거나 KB증권 본, 지점에 내방하여 인쇄물에 의한 투자설명서를 교부받으실 수 있으며, KB증권㈜에 등록되어 있는 E-mail을 통해서도 투자설명서를 교부받을 수 있습니다. 전자문서에 의한 투자설명서를 교부받는 투자자는 전자문서에 의한 투자설명서 교부에 동의하여야 하고, 전자매체를 지정하여야 하며, 수신 사실이 확인 되어야지만 투자설명서를 교부 받으실 수 있으며, 지점에 내방하여 투자설명서를 교부받을 경우에는 반드시 교부확인서를 작성하여야 합니다. 또한 E-mail을 통해 투자설명서를 교부받는 투자자는 유선으로 반드시 투자설명서 교부 여부를 확인하여야 합니다. 이와 같이 투자설명서를 교부받은 투자자는 KB증권㈜ 지점/고객만족센터로 유선청약 또는 ARS 청약을 진행할 수 있습니다.

(나) 투자설명서의 교부를 원하지 않는 경우
『자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령』 제132조 및 『금융투자회사의 영업 및 업무에 관한 규정』 제2-5조 제2항에 의거 투자설명서 교부를 원하지 않는 경우에는 반드시 대표주관회사에 투자설명서의 교부를 거부한다는 의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ팩스, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시하여야 청약이 가능합니다.

(3) 투자설명서 교부 의무의 주체

『자본시장과 금융투자업에 관한 법률』에 의거 금번 청약에 대한 투자설명서 교부 의무는 발행회사인 제닉스㈜에 있습니다. 다만, 투자설
명서 교부의 효율성 제고를 위해 총액인수계약에 따라 실제 투자설명서 교부는 청약취급처인
인수단의
본ㆍ지점에서 상기와 같은 방법으로 수행합니다.

□ 자본시장과 금융투자업에 관한 법률제124조(정당한 투자설명서의 사용)① 누구든지 증권신고의 효력이 발생한 증권을 취득하고자 하는 자(전문투자자, 그 밖에 대통령령으로 정하는 자를 제외한다)에게 제123조에 적합한 투자설명서(집합투자증권의 경우 투자자가 제123조에 따른 투자설명서의 교부를 별도로 요청하지 아니하는 경우에는 제2항제3호에 따른 간이투자설명서를 말한다. 이하 이 항 및 제132조에서 같다)를 미리 교부하지 아니하면 그 증권을 취득하게 하거나 매도하여서는 아니 된다. 이 경우 투자설명서가 제436조에 따른 전자문서의 방법에 따르는 때에는 다음 각 호의 요건을 모두 충족하는 때에 이를 교부한 것으로 본다.

1. 전자문서에 의하여 투자설명서를 받는 것을 전자문서를 받을 자(이하 "전자문서수신자"라 한다)가 동의할 것

2. 전자문서수신자가 전자문서를 받을 전자전달매체의 종류와 장소를 지정할 것

3. 전자문서수신자가 그 전자문서를 받은 사실이 확인될 것

4. 전자문서의 내용이 서면에 의한 투자설명서의 내용과 동일할 것

□ 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령제132조(투자설명서의 교부가 면제되는 자) 법 제124조제1항 각 호 외의 부분 전단에서 "대통령령으로 정하는 자"란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다.

1. 제11조제1항제1호다목부터 바목까지 및 같은 항 제2호 각 목의 어느 하나에 해당하는 자

1의2. 제11조제2항제2호 및 제3호에 해당하는 자

2. 투자설명서를 받기를 거부한다는 의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ팩스, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시한 자

3. 이미 취득한 것과 같은 집합투자증권을 계속하여 추가로 취득하려는 자. 다만, 해당 집합투자증권의 투자설명서의 내용이 직전에 교부한 투자설명서의 내용과 같은 경우만 해당한다.

□ 금융투자회사의 영업 및 업무에 관한 규정 제2-5조(설명의무 등)① (생략)② 금융투자회사는 금융소비자보호법 제19조제2항에 따라 일반청약자를 대상으로 투자권유를 하는 경우에는 설명서(제안서, 설명서 등 명칭을 불문한다. 이하 같다)를 일반청약자에게 제공하여야 한다. 다만, 법 제123조제1항에 따른 투자설명서, 법 제124조제2항제3호에 따른 공모집합투자기구 집합투자증권의 간이투자설명서 및 법 제249조의4제2항에 따른 일반 사모집합투자기구 집합투자증권의 핵심상품설명서(이하 "핵심상품설명서"라 한다)에 대해서는 일반청약자가 영 제132조제2호에 따라 수령을 거부하는 경우에는 그러하지 아니하다. 이 경우 법 제123조제1항에 따른 투자설명서와 법 제124조제2항제3호에 따른 간이투자설명서를 제외한 설명서 및 핵심상품설명서는 준법감시인 또는 금융소비자보호 총괄책임자의 사전심의를 받아야 하며, 내용 중 금융소비자보호법 시행령 제14조에 따라 중요한 내용은 부호, 색채, 굵고 큰 글자 등으로 명확하게 표시하여 알아보기 쉽게 작성하여야 한다.

바. 청약증거금의 대체, 반환 및 납입에 관한 사항

일
반청약자 및
우리사주조합의
청약증거금은 주금납입기일(2024년 09월 24일)에 주금납입금으로 대체하되, 청약증거금이 납입주금에 미달하여 주금납입기일까지 당해 청약자로부터 그 미달 금액을 받지 못한 때에는 그 미달 금액에 해당하는 배정주식은
인수단이
총액인수계약서에서 정하는 바에 따라 자기계산으로 인수하며, 초과 청약증거금이 있는 경우에는 이를 주금납입기일(2024년 09월 24일)에 환불합니다. 이 경우 청약증거금은 무이자로 합니다.
기관투자자의 청약증거금은 금번 공모에 있어 면제되는 바, 청약하여 배정받은 물량의 100%에 해당하는 금액을 납입일인 2024년 09월 24일 08:00~12:00 사이에 대표주관회사에 납입하여야 하며, 동 납입 금액은 주금납입기일(2024년 09월 24일)에 주금납입금으로 대체됩니다.

※ 국내 기관투자자 및 해외 기관투자자는 납입일에 배정된 금액의 1.0%에 해당하는청약수수료를 입금하여야 합니다. 청약수수료를 입금하지 않는 경우 미납입으로 간주될 수 있으니 유의하시기 바랍니다.

인수단은
각
청약자의 주금납입금을 납입기일인 2024년 09월 24일에
하나은행 천안두정금융센터
에 납입하여야 합니다.

사. 주권 교부에 관한 사항

1) 주권교부예정일 : 청약 결과 주식배정 확정시
인수단이
인터넷 홈페이지를 통해 공고합니다.2) 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」(이하 '전자증권법')이 2019년 9월 16일 시행되었으며, 전자증권법 시행 이후에는 상장법인의 상장 주식에 대한 실물 주권 발행이 금지됩니다. 이에 당사는 금번 공모로 발행하는 주식의 실물 주권을 발행하는 대신 전자등록기관에 주식의 권
리를 전자등록하는 방법으로 주식을 발행할 예정입니다.따라서 주금을 납입한 청약자 또는
인수인은 계좌관리기관 또는 전자등록기관에 전자등록계좌를 개설하여야 하며, 해당 계좌에 주식이 전자등록되는 방법으로 주식이 발행될 예정입니다. 전자증권법 제35조에 따라 전자등록계좌부에 전자등록된 자는 해당 주식에 대하여 전자등록된 권리를 적법하게 가지는 것으로 추정됩니다.

아. 기타의 사항
1) 전자등록된 주식 양도의 효력에 관한 사항전자증권법 제35조 제2항에 따라 전자등록주식을 양도하는 경우에는 동법 제30조에 따른 계좌간 대체의 전자등록을 하여야 그 효력이 발생합니다.2) 신주인수권증서에 관한 사항금
번 코스닥시장 상장공모는 기존 주주의 신주인수권을 배제한 일반공모 증자방식이므로 신주인수권증서를 발행하지 않습니다.3) 정보이용 제한 및 비밀유지
인수단은 총액인수계약의 이행과 관련하여 입수한 정보 등을 제3자에게 누설하거나 발행회사의 경영개선 이외의 목적에 이용하여서는 아니됩니다.
4) 한국거래소 상장예비심사 신청 승인에 관한 사항당사는 코스닥시장 상장을 목
적으로 모집(매출)하는 것으로 상장예비심사신청서를 제출(2024년 04월 22일)하여 한국거래소로부터 상장예비심사 승인(2024년 08월 14일)을 받았습니다. 그 결과 금번 공모완료 후, 신규상장신청 전 주식의 분산요건을 충족하게 되면 상장을 승인하겠다는 통지를 받았으나, 일부 요건이라도 충족하지 못하게 되면 코스닥시장에서 거래할 수 없어 환금성에 큰 제약을 받을 수도 있음을 유의하시기 바랍니다.
5) 주권의 매매개시일주권의 신규상장 및 매매개시일은 아직 확정되지 않았으며, 향후 일정이 확정되는 대로 한국거래소 시장 공시시스템을 통하여 안내할 예정입니다.6) 환매청구권금번 공모에서는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제10조의3(환매청구권) 제1항 각호에 해당하는 사항이 존재하지 않으며, 이에 따라 일반청약자에게 공모주식을 인수회사에 매도할 수 있는 권리(이하 "환매청구권"이라 한다)를 부여하지 않습니다.

5. 인수 등에 관한 사항

가. 인수방법에 관한 사항

[인수방법: 총액인수]

인수인
인수주식의수량
인수금액
인수조건

구분
명칭
주소

대표주관회사
신영증권㈜
서울시 영등포구 국제금융로8길 16
594,000주
23,760,000,000원
총액인수

인수회사
케이비증권㈜

서울특별시 영등포구
여의나루로50

66,000주
2,640,000,000원
총액인수

주1)

인수금액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여

결정한 확정공모가액인 40,000원을 기준으로 산정한 금액입니다.

주2)

기관투자자 및 일반청약자 배정 후 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 총액인수계약서에 의
거
인수단이 자기계산으로 인수합니다.

나. 인수대가에 관한 사항

구분
대가수령자
금액주1), 주2)
금액산정내역
대가수령시기
대가관련계약내용
대가관련 계약내용 변경 이력
대가관련 계약내용 변경사유
비고

인수수수료
신영증권㈜
859,320,000
주3)
납입일의 익일
주4)
해당사항 없음
해당사항 없음
-

케이비증권㈜
92,400,000

(대표)주관수수료
-
-
-
-
-
해당사항 없음
해당사항 없음
-

성과수수료
신영증권㈜
407,880,000
주5)
납입일의익일
주4)
1회 변경
성과수수료 확정
주5)

기타
-
-
-
-
-
해당사항 없음
해당사항 없음
-

주1)
확정공모가액인 40,000원을 기준으로 산정한 금액입니다.

주2)
인수수수료는 금번 총공모 물량 및 상장주선인의 의무인수분을 포함하여 산정한 인수수수료로서, 공모 물량 중 청약미달이 발생할 경우 상장주선인의 의무인수 금액이 변동되므로 인수수수료도 변동될 수 있습니다.

주3)

인수대가는 공모금액 및 상장주선인의 추가 의무인수금액을 합산한 금액의
3.5%입니다.

주4)

계약체결시점 :
2024년 09월 13일계약서 이름 : 인수계약서[인수계약서상 수수료 조문 내용]

제15조(수수료)

① 발행회사와 매출주주는 본조 제2항의 방법으로 본 주식의 공모금액과 추가 주식의 총 취득금액 합계금액의 3.5%(인수수수료율)에 해당하는 금액을 대표주관회사에게 인수수수료로 지급한다.

② 발행회사와 매출주주는 주금납입기일 익일에 제1항의 인수수수료를 대표주관회사에게 현금으로 지급하기로 합의하고, 이를 이행하기 위하여 납입은행에게 주금납입금에서 위 수수료 전액을 대표주관회사에게 직접 지급하도록 지시한다.
③ 대표주관회사는 제1항의 인수수수료를 받은 날로부터 5영업일 이내에 본 계약 제2조 제3항에 따른 인수비율에 따라 인수회사에 배분한다. 단, 추가 주식 발행으로 인해 지급되는 수수료는 제외하며, 배분하기 전 인수단이 부담하는 발행비용 추산액을 배분액으로부터 공제한다.④ 제1항의 인수수수료와는 별도로 발행회사와 매출주주는 대표주관회사에게 상장 관련 업무 성실도 및 기여도, 수요예측 결과 기여도 등을 감안하여

본 주식의 공모금액과 추가 주식의 총 취득금액 합계금액의 1.5%에 해당하는
추가적인 성과수수료를
지급한다.

주5)

발행회사는 대표주관회사에게 상장관련 업무 성실도 및 기여도, 수요예측 결과 기여도 등을 감안하여
추가적인 성과수수료

1.5%를 지급합니다.
.

다. 상장주선인 의무인수에 관한 사항금번 공모시 코스닥시장 상장규정 제13조 제5항 제1호 나목에 의해 상장주선인이 상장을 위해 모집 및 매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 보유하여야 합니다. (이하 "의무인수") 금번 공모의 대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜의 상장주선인으로서 의무인수에 관한 세부내역은 아래와 같습니다.

취득자
증권의 종류
취득수량
취득금액
비 고

신영증권㈜
보통주
19,800주
792,000,000원
코스닥시장 상장규정에 따른상장주선인의 의무 취득분

주1)

위의 취득금액은 코스닥시장 상장규정상 모집 및 매출하는 가격과 동일한 가격으로 취득하여야 하며 대표주관회사인 신영증권㈜와 발행회사인 제닉스㈜가 협의하여 제시한
확정공모가액인 40,000원을 기준으로 산정하였습니다.

주2)
상장주선인의 의무 취득분은 코스닥시장 상장규정 제13조 제5항 제1호 나목에 따라 발행한 주식을 취득하여야 하며, 상장예비심사신청일부터 신규상장신청일까지 해당 주권을 취득하여야 합니다. 상장주선인은 해당 취득 주식을 상장일로부터 3개월간 계속보유하여야 합니다.

주3)
금번 공모에서 청약 미달이 발생하여 상장주선인이 자기의 계산으로 잔여주식을 인수하는 경우 의무인수 주식의 수량(19,800주)에서 잔여주식 인수 수량만큼을 차감한 수량의 주식을 취득하게 됩니다. 또한, 모집ㆍ매출하는 물량 중 청약 미달이 100분의 3(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량) 이상 발생하여 상장주선인이 이를 인수할 경우 상장주선인이 추가로 취득하여야 하는 의무 취득분이 없을 수 있습니다.

라. 기타의 사항
(1) 회사와 인수인 간 특약사항 당사는 금번 공모와 관련하여 대
표주관회사인 신영증권㈜,
인수회사인 케이비증권㈜
와 체결한 총액인수계약일로부터 코스닥시장 상장 후 6개월동안 대표주관회사인 신영증권㈜의 사전 서면동의 없이는 주식 또는 전환사채 등 주식과 연결된 증권을 발행하거나 직ㆍ간접적으로 매수 또는 매도를 하지 않습니다.또한, 당사의 최대주주등은 「코스닥시장 상장규정」 및 상장예비심사신청시 제출한 계속보유확약서 및 대표주관회사와 체결한 보호예수 약정서에 의거하여 상장일로부터 일정기간동안 소유주식을 예탁할 것을 확약하였으며, 코스닥시장 상장법인의 경쟁력 향상이나 지배구조의 개선을 위한 기업인수, 합병 등 한국거래소가 필요하다고 인정하는 경우 이외에는 그 주식을 인출하거나 매각할 수 없으며, 보관, 인출 또는 매각의 방법 및 절차 등에 관하여는 확약서에 정하는 바에 따릅니다.
(2) 회사와 주관회사 간 중요한 이해관계대표주관회사인 신영증권㈜는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제6조(공동주관회사) 제1항에 해당하는 사항이 없습니다.

【증권 인수업무 등에 관한 규정】

제6조(공동주관회사)① 금융투자회사는 자신과 자신의 이해관계인이 합하여 100분의 5(제15조제4항제2호 단서의 경우에는 100분의 10) 이상의 주식등을 보유하고 있는 회사의 기업공개 또는 장외법인공모를 위한 주관회사 업무를 수행하는 경우 다른 금융투자회사(해당 발행회사와 이해관계인에 해당하지 아니하면서 해당 발행회사의 주식등을 보유하고 있지 아니한 금융투자회사를 말한다)와 공동으로 하여야 한다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 기업의 기업공개를 위한 주관회사업무를 수행하는 경우에는 그러하지 아니하다.1. 기업인수목적회사2. 외국 기업(한국거래소의「유가증권시장 상장규정」제2조제1항제8호 및 「코스닥시장 상장규정」제2조제1항제23호에 따른 외국기업과 주식등의 보유를 통하여 해당 외국 기업의 사업활동을 지배하는 것을 주된 목적으로 하는 국내법인을 말한다. 이하 같다)② 제1항에 따른 주식등의 보유비율 산정에 관하여는 법 시행규칙 제14조제1항을 준용한다.③ 제2항에 불구하고 금융투자회사가 한국거래소의 「코스닥시장 상장규정」제13조제5항제1호에 따라 취득하는 코스닥시장 상장법인(코스닥시장 상장예정법인을 포함한다)이 발행하는 주식 및 「코넥스시장 상장규정」에 따른 지정자문인 계약을 체결하고 해당 계약의 효력이 유지되는 상태에서 취득하는 코넥스시장 상장법인(코넥스시장 상장예정법인을 포함한다)이 발행하는 주식은 제1항에 따른 주식등의 보유비율 산정에 있어 보유한 것으로 보지 아니한다.④ 제2항에 불구하고 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 조합 또는 집합투자기구(이하 이항에서 "조합등"이라 한다)의 경우 출자자 또는 수익자가 해당 조합등에 출자 또는 투자한 비율만큼 조합등에서 보유한 주식등을 보유한 것으로 본다.1. 「중소기업창업지원법」제2조제5호에 따른 중소기업창업투자조합2. 「여신전문금융업법」제41조제3항에 따른 신기술사업투자조합3. 「벤처기업육성에관한특별조치법」제4조의3에 따른 한국벤처투자조합4. 법 제249조의6 또는 제249조의10에 따라 금융위원회에 보고된 사모집합투자기구 중 환매가 금지된 집합투자기구

(3) 초과배정옵션당사는 금번 공모에서 "초과배정 옵션 계약"을 체결하지 않았습니다.
(4) 일반청약자의 환매청구권당사는 금번 공모와 관련하여 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제10조의3 제1항에 해당하지 않기 때문에 일반청약자에 대한 환매청구권을 부여하지 않습니다.

【증권 인수업무 등에 관한 규정】

제10조의3(환매청구권)① 기업공개(국내외 동시상장공모를 위한 기업공개는 제외한다)를 위한 주식의 인수회사는 다음의 어느 하나에 해당하는 경우 일반청약자에게 공모주식을 인수회사에 매도할 수 있는 권리(이하 "환매청구권"이라 한다)를 부여하고 일반청약자가 환매청구권을 행사하는 경우 증권시장 밖에서 이를 매수하여야 한다. 다만, 일반청약자가 해당 주식을 매도 하거나 배정받은 계좌에서 인출하는 경우 또는 타인으로부터 양도받은 경우에는 그러하지 아니하다.1. 공모예정금액(공모가격에 공모예정주식수를 곱한 금액)이 50억원 이상이고, 공모가격을 제5조제1항제1호의 방법으로 정하는 경우2. 제5조제1항제2호 단서에 따라 창업투자회사등을 수요예측등에 참여시킨 경우3. 금융감독원의 「기업공시서식 작성기준」에 따른 공모가격 산정근거를 증권신고서에 기재하지 않은 경우

4. 한국거래소의 「코스닥시장 상장규정」제2조제1항제39호나목에 따른 사업모델기업의 상장을 위하여 주식을 인수하는 경우
5. 한국거래소의 「코스닥시장 상장규정」제2조제1항41호의 요건을 충족하는 기업(이하 "이익미실현 기업"이라 한다)의 상장을 위하여 주식을 인수하는 경우② 인수회사가 일반청약자에게 제1항의 환매청구권을 부여하는 경우 다음 각 호의 요건을 모두 충족하여야 한다.1. 환매청구권 행사가능기간가. 제1항제1호부터 제3호까지의 경우 : 상장일부터 1개월까지나. 제1항제4호의 경우 : 상장일부터 6개월까지다. 제1항제5호의 경우 : 상장일부터 3개월까지2. 인수회사의 매수가격 : 공모가격의 90%이상. 다만, 일반 청약자가 환매청구권을 행사한 날 직전 매매거래일의 주가지수가 상장일 직전 매매거래일의 주가지수에 비하여 10%를 초과하여 하락한 경우에는 다음 산식에 의하여 산출한 조정가격 이상. 이 경우, 주가지수는 한국거래소가 발표하는 코스피지수, 코스닥지수 또는 발행회사가 속한 산업별주가지수 중 대표주관회사가 정한 주가지수를 말한다.조정가격 = 공모가격의 90% × [1.1 + (일반 청약자가 환매청구권을 행사한 날 직전 매매거래일의 주가지수 - 상장일 직전 매매거래일의 주가지수) ÷ 상장일 직전 매매거래일의 주가지수]③ 제1항제5호에도 불구하고 이익미실현 기업(외국 기업을 제외한다)의 코스닥시장 신규 상장을 주관하는 주관회사가 해당 이익미실현 기업의 상장예비심사신청일부터 3년 이내에 다른 이익미실현 기업의 코스닥시장 신규 상장을 주관한 실적이 있고, 자신이 상장을 주관한 이익미실현 기업의 코스닥시장 상장일부터 3개월간 종가가 제2항제2호에서 정하는 가격 미만으로 하락한 적이 없는 경우 해당 주관회사는 환매청구권을 부여하지 아니할 수 있다.④ 제1항제5호에도 불구하고 상장예비심사신청일 이전 6개월간 코넥스시장에서의 일평균 거래량이 1,000주 이상이고,「코넥스시장 업무규정 시행세칙」제22조제2항제2호나목에서 정하는 거래형성률이 80% 이상인 코넥스시장 상장법인(외국 기업을 제외한다)의 코스닥시장 이전상장을 위하여 주식을 인수하는 인수회사는 환매청구권을 부여하지 아니할 수 있다.

(5) 기타 공모 관련 서비스 내역당사는 금번 코스닥시장 상장을 위한 공모와 관련하여 기타 인수인이 아닌 자로부터 인수회사 탐색 중개, 모집 또는 매출의 주선, 공모가격 또는 공모조건에 대한 컨설팅,증권신고서 작성 등과 관련한 서비스를 제공받은 사실이 없습니다.
(6) 최대주주등의 지분에 대한 보호예수당사는 「코스닥시장 상장규정」 제26조제1항에 따라 최대주주등의 지분은 보호예수기간 동안 그 소유주식을 한국예탁결제원에 의무보유하며 코스닥시장 상장법인의 경쟁력 향상이나 지배구조의 개선을 위한 기업인수, 합병 등 한국거래소가 필요하다고 인정하는 경우 이외에는 그 주식을 인출하거나 매각할 수 없으며, 보관 인출 또는 매각의 방법 및 절차 등에 관하여는 위 확약서에 정하는 바에 따릅니다. 이에 대한 상세한 내용은 본 증권신고서 상의 '제1부 모집 또는 매출에 관한 일반사항_Ⅲ.투자위험요소_기타위험' 부분을 참조하시기 바랍니다.
(7) 인수인의 투자 내역대표주관회사인 신영증권㈜
는 금번 공모 전 당사에 투자한 내역이 없으나,
인수회사인 케이비증권㈜는 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합의 공동업무집행조합원으로 간접적으로 지분을 보유하고 있습니다.

【케이비증권㈜의 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합 출자 비율 및 지분보유 내역】

구분
내용

케이비증권㈜ 출자비율(A)
4.98%

에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합 보유 제닉스 주식수 (B)
902,041주

케이비증권㈜ 환산 보유 주식수 (A)X(B)
44,878주

케이비증권㈜ 환산 지분율
1.13%

(단위: 주, 원)

이름
투자내역
투자일자
현재 보유주식수
취득가액
투자규모
공모가격과의괴리율

에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합
보통주
'24.03.04
902,041주
19,600원
17,680,003,600원
50.5%

주1) 공모가격과의 괴리율은 (공모가격-취득가액)/공모가격이며, 공모가격은
확정공모가액인 40,000원을 기준으로 괴리율을 산출하였습니다.

주2) 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합은「코스닥시장 상장규정」제26조제1항제2호(상장예비심사 신청일 전 1년 이내에 상장신청인의 최대주주등이 소유하는 주식등을 취득한 자)에 따라 상장일로부터 6개월간 의무보유할 예정입니다.

II. 증권의 주요 권리내용

당사가 금번 공모를 통해 발행할 증권은 「상법」에서 정하는 액면가액 100원의 보통주로서 특이사항은 없습니다. 당사 정관상 증권의 주요 권리내용은 아래와 같습니다.

1. 주식에 관한 사항

제5조(발행예정주식총수)
당 회사가 발행할 주식의 총수는 50,000,000주로 한다.
제6조(1주의 금액)
당 회사가 발행하는 주식 1주의 금액은 금 100원 으로 한다.
제7조(회사 설립시 발행하는 주식의 총수)
당 회사는 설립시에 발행하는 주식의 총수는 19,000주(1주의 금액 10,000원 기준)로 한다.

제
8
조
(
주식의 종류
)

①
당 회사가 발행할 주식의 종류는 보통주식과 종류주식으로 한다
.

②
당 회사가 발행할 종류주식은 이익배당 또는 잔여재산분배에 관한 우선주식
,
의결권 배제 또는 제한에 관한 주식
,
상환주식
,
전환주식 및 이들의 전부 또는 일부를 혼합한 주식으로 한다
.

③
이사회는 매 종류주식 발행 시에 정관 규정의 범위 내에서 각 종류주식의 권리 내용과 범위를 달리 정하여 발행할 수 있으며
,
권리 내용과 범위
,
효력 등이 달리 정해진 종류주식은 그 한도에서 서로 다른 종류의 주식으로 취급된다
.
각 종류주식의 명칭은 발행 시에 이사회에서 이를 정한다
.

④
당 회사가 발행할 종류주식의 발행 한도는
10,000,000
주로 한다
.

⑤
회사는 종류주식의 발행 시 이사회 결의로 존속기간을 정할 수 있으며
,
이 경우 존속기간 만료 다음날 정류주식은 보통주식으로 전환된다
.
그러나 위 기간 중 제
8
조의
2
및 제
8
조의
5
에 따른 배당우선 종류주식 또는 잔여재산분배우선 종류주식에 대하여는 우선배당 또는 우선배분을 하지 못한 경우 우선배당 또는 우선배분 완료일까지 만기일이 연장되는 것으로 정할 수 있고
,
제
8
조의
3
에 따른 상환 종류주식에 대햐여는 위 기간이 만료하기 전에 주주가 상환청구를 하였음에도 불구하고 위 기간 만료일까지 상환받지 못한 경우 상환완료일까지로 만기일이 연장되는 것으로 정할 수 있다
.
제
8
조의
2(
배당우선 종류주식
)
①
회사는 이사회의 결의로 제
8
조제
3
항의 한도 내에서 이익배당에 관하여 우선적 내용이 있는 종류주식
(
이하
"
배당우선 종류주식
"
이라 한다
.)
을 발행할 수 있다
.

②
배당우선 종류주식에 대하여는 우선배당한다
.
배당우선 종류주식에 대한 우선배당은 발행가액을 기준으로 연
5%
이내에서 발행 시에 이사회가 정한 배당률에 따라 현금 또는 현물로 지급한다
.

③
보통주식의 배당률이 배당우선 종류주식의 배당률을 초과하는 경우에는 발행 시 이사회의 결의에 의해 그 초과분에 대하여 보통주식과 동일한 비율로 참가시켜 배당하는 것으로 할 수 있다
.

④
배당우선 종류주식에 대하여 어는 사업연도에 있어서 소정의 배당을 하지 못한 경우에는 발행 시 이사회의 결의에 의해 누적된 미배당분을 다음 사업연도의 배당 시에 우선하여 배당하는 것으로 할 수 있다
.

⑤
배당우선 종류주식의 경우 의결권이 있는 것을 원칙으로 하되
,
이사회의 결의로 의결권이 없는 배당우선 종류주식을 발행할 수 있다
.
이 경우 제
2
항의 배당을 하지 아니한다는 결의가 있는 경우에는 그 결의가 있는 총회의 다음 총회부터 그 우선적 배당을 한다는 결의가 있는 총회의 종료 시까지는 의결권이 있는 것으로 한다
.

⑥
배당우선 종류주식에 대햐여는 주식배당의 경우 같은 종류의 종류주식으로 누적적
,
참가적으로 우선 배당을 받을 권리를 갖는 것으로 할 수 있고
,
단주가 발생하는 경우에는 현금으로 지급받는 것으로 할 수 있다
.

제
8
조의
3(
상환 종류주식
)
①
회사는 이사회의 결의로 제
8
조제
3
항의 한도내에서 이익으로 상환되는 종류주식
(
이하
"
상환 종류주식
"
이라 한다
.)
을 발행할 수 있다
.

②
상환 종류주식은 다음 각 호에 의거하여 상환 종류주식 주주의 청구 또는 회사의 이사회결의에 의하여 상환한다
.
다만
,
발행 시 이사회의 결의로 회사가 가지는 상환권은 없는 것으로 할 수 있다
.

1.
상환 종류주식의 상환가액은 배당률
,
시장상황 기타 상환 종류주식의 발행에 관련된

제반 사정을 고려하여 발행 시 이사회가 정한다
.
다만
,
상환가액을 조정할 수 있는 것으

로 하려는 경우 이사회에서 상환가액을 조정할 수 있다는 뜻
,
조정사유
,
조정의 기준일

및 조정방법을 정하여야 한다
.

2.
상환기간
(
상환청구기간
)
은 발행 시 이사회가 정한다
.
다만
,
상환기간
(
상환청구기간
)
이

만료되었음에도 불구하고 상환이 완료되지 않은 경우에는 그 사유가 해소될 때까지 상

환기간
(
상환청구기간
)
은 연장된다
.

3.
상환주식의 상환은 회사에 배당가능한 이익이 있을 때에만 가능하며
,
상환청구가 있

었음에도 상환되지 아니하거나 미지급 배당금이 있는 경우에는 상환 및 배당금 지급이

완료될 때까지 상환기간이 연장되는 것으로 한다
.

4.
주식 취득의 대가는 현금으로 하되
,
회사는 주식의 취득의 대가로 현금 외의 유가증

권
(
다른 종류주식은 제외한다
.)
이나 그 밖의 자산을 교우할 수 있는 것으로 할 수 있다
.

5.
상환 종류주식에 대햐여는 상환 종류주식의 주주가 이사회가 정하는 특정한 사유가

발생하는 경우 상환기간이 도래하기 전에 상환을 청구할 수 있다
.

6.
상환기간 도래 전의 상환청구가 가능한 상환 종류주식의 상환가액에 관하여는 본항

1
호에 따른 금액 또는 상환 종류주식의 주주가 선정한 회계법인이 산정한 상환 종류주

식의 가격에 해당하는 금액으로 할 수 있고
,
그 외에
4
호 및
5
호를 동일하게 적용하는

것으로 할 수 있다
.

③
상환권의 행사방법
,
절차
,
효력 등 상환권 행사에 필요하거나 관련된 사항으로서 본 조에 규정된 것을 제외하고는 발행 시에 이사회가 정한다
.

제
8
조의
4(
전환 종류주식
)

①
회사는 이사회의 결의로 제
8
조제
3
항의 한도 내에서 주주의 청구에 따라 보통주식으로의 전환을 청구할 수 있는 종류주식
(
이하
"
전환 종류주식
"
이라 한다
.)
을 발행할 수 있다
.

②
전환 종류주식의 주주는 아래에서 정하는 바에 따라 전환 종류주식의 전부 또는 일부에 대하여 전환을 청구할 수 있다
.

1.
전환을 청구할 수 있는 기간은 발행 시에 이사회의 결의로 정한다
.
다만
,
동 기간 내

에 전환권이 행사되지 않으면 전환청구기간 만료일에 전환된 것으로 본다
.

2.
전환으로 인하여 발행할 주식은 보통주식으로 한다
.

3.
전환 종류주식에 대한 전환비율은 원칙적으로 전환 종류주식
1
주당 보통주식
1
주로

한다
.
단
,
전환비율 및 전환가격의 조정에 관한 특약을 할 수 있다
.

③
기타 전화청구의 절차
,
효력
,
전환조건
,
전환비율 및 전환가액의 조정
,
기타 전환권 행사에 필요하거나 관련된 사항은 발행 시에 이사회의 결의로 정한다
.

④
제
1
항 또는 제
2
항에 따라 발행되는 신주에 대한 이익의 배당에 관하여는 제
12
조를 준용한다
.

제
8
조의
5(
잔여재산분배우선 종류주식
)

①
회사는 이사회의 결의로 제
8
조제
4
항의 한도 내에서 잔여재산 분배에 관하여 우선적 내용이 있느 종류주식
(
이하
"
잔여재산분배 종류주식
"
이라 한다
.)
을 발행할 수 있다
.

②
잔여재산분배 종류주식은 회사가 청산할 때 잔여재산 분배에 있어 최초 발행가액과 미지급된 배당금 및 상환 종류주식의 경우 상환가액의 한도까지 보통주 주주에 우선하는 청구권을 갖는다
.
또한 보통주식에 대한 잔여재산 분배울을 초과하는 경우 그 초과 분에 대하여 보통주식과 동일한 분배울로 참가하여 분배를 받는다
.

③
이 정관에서 정하는 사항 이외에 잔여재산의 가액 결정방법
,
그 밖에 잔여재산분배에 관한 사항은 이사회 결의로 정한다
.

제11조(주식등의 전자등록)
당 회사는 「주식·사재 등의 전자등록에 관한 법률」 제2조 제1호에 따른 주식등을 발행하는 경우에는 전자등록기관의 전자등록계좌부에 주식등을 전자등록하여야 한다. 다만, 회사가 법령에 따라 등록의무를 부담하지 않는 주식등의 경우에는 그러하지 아니할 수 있다.

2. 의결권에 관한 사항

제
26
조
(
주주의 의결권
)

주주의 의결권은
1
주마다
1
개로 한다
.

제
27
조
(
의결권의 불통일 행사
)

①
2
이상의 의결권을 가지고 있는 주주가 의결권의 불통일행사를 하고자 할 때에는 회일
3
일전에 당 회사에 대하여 서면 또는 전자문서로 그 뜻과 이유를 통지하여야 한다
.

②
당 회사는 주주의 의결권의 불통일행사를 거부할 수 있다
.
그러나 주주가 주식의 신탁을 인수하였거나 기타 타인을 위하여 주식을 가지고 있는 경우에는 그러하지 아니하다
.

제
28
조
(
의결권의 대리행사
)

①
주주는 대리인으로 하여금 그 의결권을 행사하게 할 수 있다
.

②
제
1
항의 대리인은 주주총회 개시일 전에 그 대리권을 증명하는 서면
(
위임장
)
을 제출하여야 한다
.

제
29
조
(
주주총회의 결의방법
)
주주총회의 결의는 법령 또는 정관에 다른 정함이 있는 경우를 제외하고는 출석한 주주의 의결권의 과반수로 하되 발행주식총수의
4
분의
1
이상의 수로서 하여야 한다
.

제
30
조
(
주주총회의 의사록
)

①
주주총회의 의사에는 의사록을 작성하여야 한다
.

②
의사록에는 그 경과요령과 결과를 기재하고
,
의장과 출석한 이사가 기명날일 또는 서명을 하여 본점과 지점에 비치한다
.

3. 신주인수권에 관한 사항

제
9
조
(
신주인수권
)

①
당 회사의 주주는 신주발행에 있어서 그가 소유한 주식수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 가진다
.

②
제
1
항의 규정에도 불구하고 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 이사회의 결의로 주주외의 자에게 신주를 배정할 수 있다
.

1.
발행주식의총수의
100
분의
50
을 초과하지 않는 범위 내에서
「
자본시장과 금융투자

업에 관한 법률
」
제
165
조의
6
의 규정에 의하여 일반공보증자 방식으로 신주를 발행하는

경우

2.
근로복지기본법 제
38
조에 따라 발행하는 주식총수의
100
분의
20
을 초과하지 않는

범위 내에서 우리사주조합원에게 신주를 우선 배정하는 경우

3.
「
상법
」
제
340
조의
2,
동법 제
542
조의
3
또는
「
벤처기업육성에 관한 특별조치법
」
에 따

른 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우

4.
발행주식총수의
100
분의
50
을 초과하지 않는 범위 내에서 주식예탁증서
(DR)
발행에

따라 신주를 발행하는 경우

5.
발행주식총수의
100
분의
30
을 초과하지 않는 범위 내에서 당 회사가 경영상 필요로

외국인투자촉진법에 의한 외국인 투자를 위하여 신주를 발행하는 경우

6.
주권을 한국거래소에 상장하기 위하여 신주를 모집하거나 인수인에게 인수하도록 하

는 경우

7.
발행주식총수의
100
분의
30
을 초과하지 않는 범위 내에서 당 회사가 사업상 중요한

기술도입
,
연구개발
,
생산
·
판매
·
자본제휴를 위하여 그 상대방에게 신주를 발행하는 경우

8.
발행주식총수의
100
분의
30
을 초과하지 않는 범위 내에서 당 회사의 경영상의 필요

로 또는 긴급한 자금 조달을 위하여 국내외 금융기관 또는 기관투자자에게 신주를 발행

하는 경우

9.
신기술 도입
,
재무구조의 개선 등 회사의 경영상 목적을 달성하기 위하여 필요한 경

우 제
1
호 외의 방법으로 특정한 자

10.
발행주식 총수의
100
분의
20
을 초과하지 않는 범위 내에서 우리사주조합원에게 신

주를 배정하는 경우

11.
증권시장 상장을 위한 기업공개업무를 주관한 대표주관회사에 기업공개 당기 공모

주식총수의
100
분의
25
를 초과하지 않는 범위 내에서 신주를 발행하는 경우

12.
「
증권 인수업무 등에 관한 규정
」
제
10
조의
2
에 따라 상장 시 대표주관회사에게 신

주인수권을 부여하는 경우

③
신주인수권의 포기 또는 상실에 따른 주식과 신주배정에 발행한 단주에 대한 처리방법은 이사회의 결의로 정한다
.

④
제
2
항 각 호 중 어느 하나의 규정에 의해 신주를 발행할 경우 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정한다
.

4. 배당에 관한 사항

제
49
조
(
이익배당
)
①
이익의 배당은 금전 또는 금전 외의 재산으로 할 수 있다
.

②
이익의 배당을 주식으로 하는 경우 당 회사가 종류주식을 발행할 때에는 각각 그와 같은 종류의 주식으로도 할 수 있다
.

③
제
1
항의 배당은 결산기에 관한 정기주주총회에서 권리를 행사할 주주로 하거나 이사회 결의로 정하는 배당기준일 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 지급한다
.

④
이익배당은 주주총회의 결의로 정한다
.

제
49
조의
2(
중간배당
)
①
당 회사는 이사회의 결의로
「
상법
」
제
462
조의
3
의 규정에 의하여 주주에게 중간배당을 할 수 있다
.

②
중간배당은 직전결산기의 대차대조표상의 순자산액에서 다음 각호의 금액을 공제한 액을 한도로 한다
.

1.
직전결산기의 자본금의 액

2.
직전결산기까지 적립된 자본준비금과 이익준비금의 합계액

3.
직전결산기의 정기주주총회에서 이익으로 배당하거나 지급하기로 정한 금액

4.
중간배당에 따라 당해 결산기에 적립하여야 할 이익준비금

5.
「
상법 시행령
」
제
19
조에서 정한 미실현이익

6.
직전결산기까지 정관의 규정 또는 주주총회의 결의에 의하여 특정목적을 위해 적립

한

임의준비금

③
사업연도개시일 이후 중간배당 기준일 이전에 신주를 발행한 경우
(
준비금의 자본전입
,
주식배당
,
전환사채의 전환청구
,
신주인수권부사채의 신주인수권 행사의 경우를 포함한다
.)
에는 중간배당에 관해서는 당해 신주는 직전사업연도말에 발행된 것으로 본다
.

④
제
8
조의 종류주식에 대한 중간배당은 보통주식과 동일한 배당률을 적용한다
.

5. 주식매수선택권에 관한 사항

제
9
조의
2(
주식매수선택권
)

①
회사는
「
상법
」
제
340
조의
2
또는
「
벤처기업육성에 관한 특별조치법
」
제
16
조의
3
에 따라 주주총회의 특별결의로 발행주식총수의
100
분의
50
범위 내에서 주식매수선택권을 부여할 수 있다
.
다만
,
「
상법
」
542
조의
3
제
3
항의 규정에 따라 발행주식총수의
100
분의
3
범위 내에서 이사회의 결의로 주식매수선택권을 부여할 수 있다
.
이 경우 주식매수선택권은 경영성과 또는 주가지수 등에 연동하는 성과연동형으로 부여할 수 있다
.

②
제
1
항 단서의 규정에 따라 이사회 결의로 주식매수선택권을 부여한 경우에는 그 부여 후 처음으로 소집되는 주주총회의 승인을 얻어야 한다
.

③
제
1
항의 규정에 의한 주식매수선택권 부여대상자는 회사의 설립
·
경영과 기술혁신 등에 기여하거나 기여할 수 있는 회사의 이사
·
감사 또는 피용자
,
「
상법 시행령
」
제
30
조 제
1
항이 정하는 관계회사의 이사
·
감사 또는 피용자 및
「
빈처기업육성에 관한 특별조치법
」
제
16
조의
3
제
1
항의 각 호에서 정하는 자로 한다
.
다만
,
회사의 이사에 대하여는 이사회의 결의로 주식매수선택권을 부여할 수 없다
.

④
제
3
항의 규정에 불구하고
「
상법
」
제
542
조의
8
제
2
항의 최대주주와 그 특수관계인 및 주요주주와 그 특수관계인에게는 주식매수선택권을 부여할 수 없다
.
다만
,
회사 또는 제
3
항의 관계회사의 임원이 됨으로써 특수관계인에 해당하게 된 자
(
그 임원이 계열회사의 상무에 종사하지 아니하는 이사
·
감사인 경우를 포함한다
.)
에게는 주식매수선택권을 부여할 수 있다
.

⑤
임원 또는 직원
1
인에 대하여 부여하는 주식매수선택권은 발행주식의
100
분의
10
을 초과할 수 없다
.

⑥
다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 이사회의 결의로 주식매수선택권의 부여를 취소할 수 있다
.

1.
주식매수선택권을 부여받은 자가 본인의 의사에 따라 사임 또는 사직한 경우

2.
주식매수순택권을 부여받은 자가 고의 또는 과실로 회사에 중대한 손해를 입힌 경우

3.
회사의 파산 등으로 주식매수선택권의 행사에 응할 수 없느 경우

4.
기타 주식매수선택권 부여계약에서 정한 취소사유가 발생한 경우

⑦
회사는 주식매수선택권을 다음 각 호의
1
에서 정한 방법으로 부여한다
.
이때 주식매수선택권의 행사가격은
「
상법
」
제
340
조의
2
에도 불구하고 회사가
「
벤처기업육성에 관한 특별조치법
」
에 따라 주식매수선택권을 부여하는 경우
「
벤처기업육성에관한 특별조치법 시행령
」
제
11
조의
3
제
3
항에 의거하여 정할 수 있다
.

1.
주식매수선택권의 행사가격으로 보통주식
(
또는 종류주식
)
을 발행하여 교부하는 방법

2.
주식매수선택권의 행사가격으로 보통주식
(
또는 종류주식
)
의 자기주식을 교부하는 방

법

3.
주식매수선택권의 행사가격 시가와의 차액을 현금 또는 자기주식으로 교부하는 방법

⑧
주식매수선택권을 부여받은 자는 제
1
항의 결의일부터
2
년 이상 재임 또는 재직한 날부터
5
년 내에 권리를 행사할 수 있다
.
다만
,
제
1
항의 결의일부터
2
년 내에 사망하거나 그 밖에 본인의 책임이 아닌 사유로 퇴임 또는 퇴직한 자는 그 행사기간 동안 주식매수선택권을 행사할 수 있다
.

⑨
주식매수선택권의 행사로 인하여 발행한 신주에 대한 이익의 배당에 관하여는 제
12
조의 규정을 준용한다
.

III. 투자위험요소

[안내사항]

본 증권신고서(예비투자설명서 또는 투자설명서 (이하 "투자설명서")는 향후 사업 전망에 대해 증권신고서(투자설명서) 제출기준일 현재 시점을 기준으로 작성되었습니다. 이와 같은 전망 수치들은 시장의 추세 및 당사의 영업환경 등에 따라 변동될 수 있으며, 기타 불확실한 요인들을 고려하지 않은 수치입니다.
불확실한 글로벌 경제에 대한 전반적인 전망 및 세계 각 국의 영토, 무역 분쟁, 외교 정책 등은 글로벌 및 한국 경제에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 당사의 사업, 재정 상태 및 운영 결과에도 부정적인 영향을 줄 수 있으므로 당사는
아래에 기술된 투자위험요소 외에도 불안정한 경제 상황 등에 의하여 증권신고서상 기재된 미래예측진술은 직접적으로 또는 간접적으로 영향을 받을 수 있습니다.
따

라서 투

자자께서는 투자위험요소에 기재된 정보에만 의존하여 투자 판단
을 해서는 안 됩니다.

본 증권신고서에 기재된 사항 이외의 투자위험요소를 검토하시어 투자자 여러분의 독자적인 투자 판단을 해야 함에 유의하시기 바랍니다.

자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제120조 제3항에 의거 본 증권신고서의 효력 발생은 정부 또는 금융위원회가 본 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 본 증권신고서의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니며, 본 증권신고서(투자설명서)의 기재사항은 청약일 전에 정정될 수 있습니다. 또한, 본 증권신고서(투자설명서) 상의 공모 일정은 확정된 것이 아니며, 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생 시 변경될 수 있으므로 당사에 대한 투자책임은 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속되오니 이 점 유의하시기 바랍니다.
또한 2009년 2월 4일부로 시행된「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의거, 일반투자자들은 투자설명서를 미리 교부 받아야 청약이 가능하므로 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

용어
설명

스마트팩토리
제품의 기획ㆍ설계에서부터 판매까지의 전 주기 제조과정을 인공지능, 빅데이터, VR/AR, 5G, 디지털트윈 등과 같은 첨단 디지털 기술을 적용하여 최소 비용과 시간으로 생산성 및 품질 향상, 인간 중심의 작업 환경 및 고객 수요 맞춤형 제품을 생산하는 첨단 지능형ㆍ자동화 공장

공장자동화
컴퓨터 시스템이나 산업 로봇을 도입하여 공장 전체의 무인화, 생산 관리의 자동화 등을 행하는 시스템의 총칭

AMHS(Automated Material Handling System)
반도체, 2차전지 등 첨단 제조 공장에서 채택되는 물류 자동화 시스템으로, 물자의 정확하고 신속한 이동을 통해 운영 효율성을 극대화하고 생산성을 향상시키는 역할을 수행. AMHS의 대표적인 솔루션에는 Stocker, AGV, AMR, OHT 등이 있음

MES(Manufactuing Execution System)
수주부터 출하까지 제조업체의 전체 생산 활동에 대한 각종 데이터를 수집, 집계, 분석 및 모니터링하고 공정을 제어함으로써 생산성을 극대화하는 통합 생산관리시스템

WMS(Warehouse Management System)
물류센터 내에서 물류를 관리하면서 발생하는 모든 활동, 주문 및 입·출고 최적화, 실시간 재고 관리, 공간과 장비 최적화 등 물류 흐름상 정보를 실시간 제공하고 조절하는 시스템

PLC(Programmable Logic Controller)
산업 현장에서 다양한 기계 장치 및 생산공정을 자동으로 제어하기 위해 사용되는 컴퓨터의 일종. 센서로부터 입력받은 신호를 기반으로 프로그래밍을 통한 논리적인 연산을 수행하고, 정의된 조건 및 규칙에 따라 특정 행동을 자동으로 수행하며 공장자동화 및 제어시스템 구현을 위해 필수적인 장치

통신 프로토콜
서로 다른 기기들 간의 데이터 교환을 원활하게 수행할 수 있도록 표준화시켜놓은 통신 규약

반도체 Stocker
반도체 제조공정 내 FOUP의 반입/반출/저장을 통해 재고관리, 물동량 제어 등의 기능을 수행하는 자동화 설비로, 반도체 제조공정의 장비와 연계하여 전체 공정의 생산흐름을 원활하게 유지하는 역할을 수행함

Wafer
반도체 집적회로를 만드는 토대가 되는 얇은 원판을 의미하며, 6인치, 8인치, 12인치 등의 크기의 원판에 반도체 전자회로를 새기는 공정을 거쳐 반도체 칩이 만들어지게 됨

FOUP(Front Opening Unified Pod)
반도체 제조공정 라인에서 웨이퍼를 보관하는 캐리어로, 공정시 발생되는 불순물로부터 웨이퍼를 보호하는 역할을 하며, 웨이퍼의 세정, 적재, 보관, 이송 등의 자동화 공정에 사용

디스플레이 Stocker
LCD/OLED 제조공정 내 사용되는 글래스 카세트 및 마스크 카세트의 공정간 보관 및 이송 기능을 담당하는 자동화 설비

OHT(Overhead Hoist Transport)
반도체 공장 내부인 클린룸 천장위에 설치된 레일을 이용하여 각 제조 공정간 반도체 웨이퍼가 담긴 FOUP을 천장에서 이송하는 이송 로봇

AGV(Automated Guided Vehicle)
QR코드나 점자 등 코드를 통해 이동하는 루트를 설정하는 물류로봇으로, 이동 경로를 지속해서 입력 받아야 하기 때문에 로봇이 이동하는 길에 QR코드, 점자 등의 가이드가 필요하며, 설정된 길 외에는 이동이 불가함

AMR(Autonomous Mobile Robot)
이동간에 사람이나 장애물을 인식하고 스스로 길을 탐색하여 목적지까지 도달하는 자율주행이 가능한 로봇으로, 카메라 및 라이다 등 센서를 통해 사물을 인식하여 공정 내에서 발생하는 변수에 실시간으로 대처가 가능함

ACS(AGV/AMR Control System)
AGV를 통합 제어하는 메인 컨트롤 시스템으로, 현장에서 운영 중인 상위시스템(MES, MCS 등)과 통신하여 명령을 자동으로 생성하여 실시간으로 로봇에게 작업을 할당하고, 작업장 내 이동관리 등을 종합적으로 제어해 최적의 로봇운영을 지원하는 시스템

SLAM(Simultaneous Localization and Mapping)
로봇이 움직이면서 주변 데이터를 바탕으로 공간상에서 자신의 위치를 파악하는 위치 추정(Localization)과 주변 환경에 대한 지도를 만드는 지도 작성(mapping) 과정을 지칭하며 AMR의 자율주행을 위해 적용되는 기술

LIDAR(Light Detection And Ranging)
레이저 펄스를 발사하여 그 빛이 대상 물체에 반사되어 돌아오는 것을 받아 물체까지 거리 등을 측정하고 물체 형상까지 이미지화하는 기술

RADAR(Radio Detecting And Ranging)
마이크로파 정도의 전자기파를 물체에 발사시켜 물체에서 반사되는 전자기파를 수신하여 물체와의 거리, 방향, 고도 등을 알아내는 무선감시장치

노드
AGV가 이동하는 경로를 구성하는 요소로, 좌표나 위치정보로 표현되며 AGV는 노드를 따라 이동하게 됨

정지 정밀도
주행 중인 AGV가 목표 지점에 도착하여 정지할 때, 도착점에서 AGV가 이탈한 거리값을 나타내는 지표로, 일반적인 AGV의 정지정밀도는 ±10mm 수준

1. 사업위험

가. 국내외 거시경기 침체 및 불확실성 관련 위험

2024년 07월 국제통화기금(IMF)이 발표한 '세계경제전망(World Economic Outlook)'에 따르면, 2024년 세계 경제 성장률은 2024년 04월 전망치인 3.2%와 동일한 3.2%, 2025년 성장률은 2024년 04월 전망치인 3.2% 대비 0.1%p 증가한 3.3%로 전망됩니다. 또한 세계보건기구(WHO)는 2023년 05월 COVID-19를 더 이상바, 비상사태로 간주하지 않는다고 발표하였으며, 이와 동시에 공급 체계 수준 또한 팬데믹 이전 수준까지 회복하는 등 호전되는 모습을 보이고 있습니다.세계 경제 성장률은 주요 중앙은행의 고금리 지속, 높은 부채 부담, 낮은 기본 생산성 등에도 불구하고 미국과 대형 신흥시장 및 개발도상국의 예상보다 큰 회복력과 중국의 재정지원, 인플레이션율 하락 등으로 인해 지난 4월 전망보다 상승하였습니다. 세계 경제는 안정적인 성장세와 인플레이션 완화로 연착륙이 전망되나, 중국경기침체 심화, 제조업 부문 부진, 인플레이션 등 대외 불확실성이 심화됨에 따라 2024년 및 2025년 세계경제 성장률은 각각 3.2%, 3.3%로 예상됩니다. 특히, 2022년 03월부터 지속되어온 미국 연방준비위원회 기준금리 인상은 글로벌 주요국들의 금리 인상으로 이어졌으며 고물가의 경제 상황에 대응하여 금리인상 및 긴축 기조는 지속되고 있는 상황입니다.국내 경기의 경우, 2024년 05월 한국은행이 발표한 경제전망 보고서에 따르면 2024년 국내 경제 성장률은 2.5%, 2025년 2.1%로 예상됩니다. 이는 2024년 02월에 발표한 2024년 예상 수치에서 0.4% 상향 조정된 수치로써, 소비, 건설투자 등 내수 회복모멘텀이 약화된 반면 수출이 예상보다 양호함에 따라 완만한 개선흐름을 이어갈 것임을 의미합니다.이와 같이
글로벌 공급차질 지속, 러시아-우크라이나 전쟁 및 중동분쟁에 따른 지정학적 리스크 확대 그리고 각 국가의 긴축적인 통화정책 및 재정정책에 따라 경제활동이 장기적으로 둔화될 경우, 소비 위축 및 투자 이연 등에 따른 경기 침체 가능성이 높아질 수 있습니다. 아울러 국내외 경기의 침체가 악화되거나 반등하지 못할 경우 소비 심리 위축으로 이어질 가능성이 있으며, 실물 경제가 부진할 경우 국내외 경기는 물론 궁극적으로 당사가 영위하는 사업 및 당사 재무 상황에 부정적 영향을 미칠 가능성이 높으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

2024년 07월 발표된 '세계경제전망(World Economic Outlook)'에서 국제통화기금(IMF)은 2024년과 2025년의 세계경제 성장률을 각각 3.2%, 3.3%로 전망하였습니다. 2024년 전망치의 경우 지난 04월 전망치를 유지하였으나, 2025년 전망치는 지난 04월에 비해 0.1%p 상향 조정된 수치입니다. IMF는 주요 중앙은행의 고금리 지속, 높은 부채 부담, 낮은 기본 생산성 등에도 불구하고 미국과 대형 신흥시장 및 개발도상국의 예상보다 큰 회복력과 중국의 재정지원, 인플레이션률 하락 등을 원인으로 2025년의 성장률을 상향 조정하였습니다.세계 경제는 안정적인 성장세와 인플레이션 완화로 연착륙이 전망되나, 중국경기침체 심화, 제조업 부문 부진, 인플레이션 등 대외 불확실성이 심화될 것으로 예상됩니다. 특히, 2022년 03월부터 지속되어온 미국 연방준비위원회 기준금리 인상은 글로벌 주요국들의 금리 인상으로 이어졌으며 고물가의 경제 상황에 대응하여 금리인상 및 긴축 기조는 지속되고 있는 상황입니다.이에 IMF는 2024년 성장률에 대해 상·하방 요인이 균형을 이루고 있는 것으로 평가하였습니다. 전세계적으로 선거의 해(Great Election Year)를 맞아 각 국의 재정부양 확대, 조기 금리 인하, AI 발전에 따른 생산성 향상, 성공적인 구조개혁 추진 등을 성장률을 높일 상방 요인으로 제시하였습니다. 반면, 지정학적 갈등 확산, 고금리로 인한 높은 부채 수준, 중국의 경기둔화 등을 성장률을 제약할 우려가 있는 하방 요인으로 제시하였습니다.한편, 미국 연방준비위원회(FED)는 인플레이션을 억제하기 위하여 공격적인 기준금리 인상을 단행하였습니다. 2022년 05월 연방공개시장위원회(FOMC)에서 기준금리를 0.5%p 인상(빅스텝)한 이후 수차례의 빅스텝 및 자이언트스텝(기준금리 0.75%p 인상)을 강행하여 현재 미국의 기준금리는 5.50%에 이르게 되었습니다. 미국의 공격적인 금리 인상에 따라 글로벌 주요국들의 연이은 금리 인상이 시작되었고 이는 글로벌 경제 둔화의 요인이 되었습니다. 이에 IMF는 조급한 통화정책 완화를 경계하며 국가별 물가 상황에 따라 재정 여력을 확충하고 적절한 시점에 통화정책을 완화할 필요가 있다고 언급하였습니다. 2024년 07월 국제통화기금의 세계 경제성장률 전망은 다음과 같습니다.

[2024.07월 국제통화기금 세계 경제성장률 전망]

(단위: %, %p)

구분
'23년
'24년(E)
'25년(E)

'24.4월
'24.7월
조정폭
'24.4월
'24.7월
조정폭

전망 (A)
전망 (B)
(B-A)
전망 (C)
전망 (D)
(D-C)

세 계
3.3
3.2
3.2
-
3.2
3.3
0.1

선진국
1.6
1.7
1.7
-
1.8
1.8
-

미국
2.5
2.7
2.6
(0.1)
1.9
1.9
-

유로존
0.4
0.8
0.9
0.1
1.5
1.5
-

일본
1.9
0.9
0.7
(0.2)
1.0
1.0
-

한국
1.4
2.3
2.5
0.2
2.3
2.2
(0.1)

신흥국
4.3
4.2
4.4
0.2
4.2
4.3
0.1

중국
5.2
4.6
5.0
0.4
4.1
4.5
0.4

인도
7.8
6.8
7.0
0.2
6.5
6.5
-

출처: 국제통화기금(World Economic Oulook, 2024.07)

한편 한국은행이 2024년 05월 발간한 '경제전망보고서'에 따르면 2024년 국내 경제성장률은 2.5%, 2025년 국내 경제성장률은 2.1% 수준을 나타낼 것이라고 전망했습니다. 민간소비는 모멘텀이 약한 상황으로, 향후 가계 실질소득 개선에 힘입어 회복되겠으나 그 속도는 완만할 것으로 예상되며, 설비투자는 반도체 첨단공정 및 AI 등 신성장산업 관련 투자를 중심으로 회복세를 보일 전망입니다. 상품수출은 글로벌 IT 경기가 회복되고 미국의 수입수요도 견조한 흐름을 이어가면서 증가세가 확대될 전망입니다. 한국은행의 국내 경제성장 전망치는 다음과 같습니다.

[한국은행 국내 경제전망]

(단위: %)

구분
2023년
2024년(E)
2025년(E)

연간
상반기
하반기
연간
상반기
하반기
연간

GDP
1.4
2.9
2.2
2.5
1.8
2.5
2.1

민간소비
1.8
1.4
2.2
1.8
2.4
2.3
2.3

설비투자
0.5
1.2
5.7
3.5
5.8
2.1
3.9

지식재산생산물투자
1.6
2.2
2.6
2.4
2.6
3.9
3.3

건설투자
1.3
(1.1)
(2.7)
(2.0)
(2.7)
0.3
(1.1)

상품수출
3.1
7.0
3.4
5.1
2.5
3.6
3.0

상품수입
(0.6)
(0.8)
5.6
2.4
5.1
1.2
3.1

출처: 한국은행(경제전망보고서, 2024.05)

상기한 바와 같이, 2024년에도 세계경제의 둔화흐름이 이어지겠으나 미국과 대형 신흥시장 및 개발도상국의 예상보다 큰 회복력, 중국의 재정지원, 인플레이션율 하락 등으로 인해 둔화흐름은 개선될 것으로 전망됩니다. 그럼에도 불구하고, 글로벌 공급차질 지속, 러시아-우크라이나 전쟁 및 중동분쟁에 따른 지정학적 리스크 증가 그리고 각 국가의 긴축적인 통화정책 및 재정정책에 따라 경제활동이 장기적으로 둔화될 경우, 소비 위축 및 투자 이연 등에 따른 경기 침체 가능성이 높아질 수 있습니다. 아울러 국내외 경기의 침체가 악화되거나 반등하지 못할 경우 소비 심리 위축으로 이어질 가능성이 있으며, 실물 경제가 부진할 경우 국내외 경기는 물론 궁극적으로 당사가 영위하는 사업 및 당사 재무 상황에 부정적 영향을 미칠 가능성이 높으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

나. 목표시장 내 경쟁 심화에 따른 위험당사는 공장 내 물류 시스템 자동화에 필요한 Stocker 및 AGV/AMR을 주요 제품으로 자동화 물류 시스템 공급 사업을 영위하고 있습니다. 당사의 주력제품인 반도체 공정용 Stocker는 범용 및 특수형
Stocker에 대한 다수의 생산 레퍼런스를 필요로 하며, 고객사가 요구하는 사양
, 스펙을 충족하는 특수형
Stocker 설계 및 개발에 대한 기술적 진입장벽이 높게 형성되어 있습니다
. 또한 AGV/AMR은 로봇을 구성하는 하드웨어 설계에 대한 이해와 공장 내 대규모의 물류로봇 군집을 제어할 수 있는 관제시스템 소프트웨어에 대한 높은 기술력을 필요로 합니다.
당사는 고청정도 클린룸 환경에서

다양한 종류의 반송물을 복합적으로 다루는

특수형
Stocker
에 대한 개발역량을 보유하고 있으며, AGV/AMR 부문에서도 기구설계와 전장설계 인력을 다수 보유하여 설립 이래 40종 이상의 물류로봇을 성공적으로 개발하였습니다. 또한 AGV/AMR을 관제하는 ACS을 자체 개발하여 고객사 MES/MCS와 호환 및 대규모 물류로봇 군집을 효율적으로 제어할 수 있는 소프트웨어 기술 경쟁력을 보유하고 있습니다. 이처럼 당사는 반도체 Stocker 및 AGV/AMR 사업의 비교우위를 바탕으로 목표시장 내 경쟁사의 증가에도 사업 경쟁력을 지속 확장할 수 있을 것으로 판단됩니다.
그럼에도 불구하고, 대기업을 포함한 신규 경쟁업체가 시장에 지속 등장할 가능성을 배제할 수 없으며, 경쟁업체의 연구개발 및 사업 확대로 당사의 시장 지배력이 약화될 수도 있습니다. 향후 기술력 및 자금력을 보유한 경쟁사가 품질, 기능, 가격 측면에서 우위에 있는 제품을 출시할 경우 당사의 사업성에 부정적인 요인으로 작용할 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 제조공장 내 물류 자동화 달성에 필요한 자동화 물류 시스템 사업을 영위하고있으며, 공정 내 반송물의 보관 및 반입, 반출 기능을 자동으로 수행하는 Stocker와 운반물을 자동으로 이송하는 물류로봇 AGV/AMR을 주요 제품으로 공급하고 있습니다.
(1) 반도체 Stocker

반도체 공장 내 구축되는 자동화 물류 시스템은 그 종류와 수가 다양하며
,
반도체 물류 자동화 전문업체는 반도체 제조사에
OHT
등 자동화 물류 시스템을 종합적으로 공급하는 업체와 자동화 물류 시스템의 일부를 전문적으로 공급하는 업체로 구분됩니다
.

국내 반도체 물류 자동화 시장은 글로벌 반도체 제조사인 삼성전자와
SK
하이닉스를 대상으로 공급사가 구분되며
,
삼성전자의 핵심 자동화 물류 시스템 종합 공급업체는 세메스
, SK
하이닉스 대상 종합 공급업체는
Daifuku
및
Daifuku
의 한국법인 크린팩토메이션입니다
.

삼성전자와 SK하이닉스를 대상으로 자동화 물류시스템 및 Stocker를 전문으로 공급하고 있는 업체는 다음과 같습니다.

[삼성전자 및 SK하이닉스 대상 자동화 물류시스템 공급업체]

구분
삼성전자
SK하이닉스

자동화 물류시스템 종합 공급업체

세메스

크린팩토메이션

Stocker 전문 공급업체

당사
, 에이앤아이
등

에스엠코어
등

기타 공급업체

에스에프에이
, 시너스텍
, 브룩스오토메이션 등

주) 기타 공급업체는
OHT, Stocker, Tower Lift 등
AMHS를 종합 공급할 수 있으나 반도체 제조사의 메인 벤더 역할을 수행하고 있지 않은 업체입니다
.

반도체 시장 내 자동화 물류 시스템의 일부를 전문적으로 개발 및 공급하는 업체는 당사를 포함하여 에스에프에이
,
에이앤아이
,
에스엠코어 등이 존재하
며, Stocker의 경우 소수의 업체가 시장을 과점하고 있습니다.
이들 업체는 다년간의 업력을 통해 물류 자동화에 대한 노하우가 축적되어있고 제품 양산을 위한 인력
,
대규모 생산설비가 구축되어 있는 만큼 신규 업체의 시장 진입이 제한적인 상황입니다
.반도체 Stocker는 반도체 생산공정에 적합한 요구스펙이 엄격하게 적용되며, 반도체제조사가 요구하는 Stocker 설계에 대한 기술적 진입장벽이 높게 형성되어 있습니다. 또한 양산 물량 수주를 위해서는 대규모의 Stocker 생산설비와 제조인력을 필요로 하며, 물류 자동화 기술을 보유하고 있더라도 시장 진입시 제품의 테스트부터 양산 공급 통과까지 약 3년 이상의 장기간이 소요됩니다.

특히
,
당사는 일반 Stocker 외에도 고청정도 클린룸 환경에서

다양한 종류의 반송물을 복합적으로 다루는

특수형
Stocker
에 대한 개발역량을 보유하고 있으며, 타 경쟁사와 비교하여 가장 많은 종류의 특수형 Stocker를 삼성전자에 공급하고 있습니다.

당사는

고객사와의 공동 개발을 통해 새로운 유형의 특수형 Stocker를 지속적으로 납품하고 있으며
,
단순 가공을 제외한 제품의 설계 및 정밀가공
,
검사 등 제품 생산의모든 공정을 내재화하였습니다
.
2012
년부터 고객사와 지속적으로 우호적인 관계를 형성함에 따라 단기간 내 신규 업체의 진입으로 인한 점유율의 급격한 하락 가능성은높지 않을 것으로 판단됩니다
.

(2) AGV/AMR

당사가 개발 및 생산하는 AGV/AMR은 고중량물의 안정적인 운반을 요구하는 자동차 생산라인부터 2차전지, 반도체, 디스플레이 등 다양한 산업군에 납품되고 있습니다. 공장물류용
AGV/AMR은 국내 업체의 지속적인 경쟁에 따라 국산화가 많이 이루어진 상황입니다
. 국내 물류로봇 산업 내 공장물류용
AGV/AMR은 물류로봇이 적용되는 공장 환경에 따라
, 클린물류 환경용
(반도체
, 디스플레이
, 제약
등) AGV/AMR과 일반물류 환경용
(자동차
, 2차전지 中 모듈 조립공정
, 일반유통
등) AGV/AMR로 구분되며
, 각 부문별로 주요 업체들이 경쟁하고 있습니다
.

반도체 및 디스플레이 공장의 경우 생산라인내 높은 청정도 유지를 위해 고청정도
AGV/AMR
를 생산할 수 있는 자체 클린룸을 보유한 업체와 및 공정 내 폭이 좁은 이동동선으로 인해 유연한
AGV/AMR
운용이 가능한
Laser
가이드 방식의
AGV/AMR
개발 역량을 보유한 업체가 제품을 공급할 수 있습니다
.
국내 반도체 업체를 대상으로
AGV/AMR
을 납품하고 있는 업체는 당사를 포함하여 티로보틱스
,
티라유텍, 에스에프에이
,
에스엠코어 등이 있습니다
.

자동차 공장용
AGV/AMR
의 경우
250kg
부터
5,000kg
까지 고중량물의 운송이 가능한
AGV/AMR
에 대한 설계 및 개발 역량과 생산라인별로 요구하는 유도방식이 다양하기 때문에 유선 및 무선방식 모두에 대한 기술력을 보유한 업체가 시장에 진입할 수 있습니다
.
당사를 포함하여 시스콘로보틱스
,
모비어스가 현대차 공장에 제품을 공급하고 있습니다
.

2

차전지 산업의 경우 종합 자동화 설비 공급 업체에 의해
Turn-key
방식으로 물류 자동화 설비가 구축되고 있는 경우가 많으며
,
톱텍과 코윈테크가 주요 업체로 사업을수행하고 있습니다
.
당사는
SK
온에
AMR
을 공급한 이력이 있으며 향후 매출처를 다변화할 계획입니다.

[국내 물류로봇 시장 경쟁업체]

산업구분
경쟁업체

반도체, 디스플레이
티로보틱스, 티라유텍, 에스에프에이, 에스엠코어 등

자동차
시스콘로보틱스, 모비어스 등

2차전지
티로보틱스, 티라유텍, 코윈테크 등

당사는 고객사가 요구하는 스펙을 충족하는 AGV/AMR을 제조하기 위한 기구설계와 전장설계 인력을 다수 보유하고 있으며, 모든 주행방식과 유도방식을 구현하는 40종 이상의 물류로봇을 성공적으로 개발하여 다수의 산업을 대상으로 제품을 공급하고 있습니다.또한 당사는 AGV/AMR을 관제하는 ACS(AGV/AMR Control System)을 자체 개발하여 고객사 MES/MCS와 호환 및 대규모 물류로봇 군집을 효율적으로 제어할 수 있는 소프트웨어 기술 경쟁력을 보유하고 있으며, 경쟁사 대비 차별화된 경쟁력으로 작용하고 있습니다.이처럼 당사는 반도체 Stocker 및 AGV/AMR 사업의 비교우위를 바탕으로 목표시장내 경쟁사의 증가에도 사업 경쟁력을 지속 확장할 수 있을 것으로 판단됩니다. 그럼에도 불구하고, 대기업을 포함한 신규 경쟁업체가 시장에 지속 등장할 가능성을 배제할 수 없으며, 경쟁업체의 연구개발 및 사업 확대로 당사의 시장 지배력이 약화될 수도 있습니다. 향후 기술력 및 자금력을 보유한 경쟁사가 품질, 기능, 가격 측면에서 우위에 있는 제품을 출시할 경우 당사의 사업성에 부정적인 요인으로 작용할 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

다. 반도체 설비투자 지연에 따른 수주 감소 위험 당사는 삼성전자 반도체 공장을 대상으로 다수의 Stocker를 납품하고 있으며, 제품 중 반도체 공정용 Stocker가 가장 큰 매출 비중을 차지하고 있습니다. 당사가 주력으로 판매하는 반도체 Stocker는 생산라인 내 웨이퍼의 저장과 반입, 반출 역할을 수행하는 자동화 설비이며, 반도체 제조공장 증설시 필수적으로 구축되어야 합니다. 따라서 최종 고객사인 삼성전자의 설비투자 규모에 따라 당사의 반도체 Stocker 매출이 변동되는 구조이며, 설비 투자계획은 당사 제품 수요에 직접적인 영향을 미치게 됩니다.
글로벌 반도체 시장은 AI 반도체 수요의 폭발적인 증가로 인한
HBM 설비투자 확대 등 기술진보에 따른 수요 증가 회복 및 반도체 전방회사들의 재고 관리를 통해
2024년부터 산업의 성장세가 이어질 것으로 예상됩
니다. 삼성전자의 지속적인 웨이퍼 생산능력 확대에 따른 신규수요와 더불어, 10~15년의 내용연수가 지나 노후화된 설비에 대한 교체수요 증가에 따라 당사의 반도체용 Stocker 수요는 계속해서 창출될 것으로 기대됩니다.
그러나 불확실한 대내외 경제 여건, 반도체 사이클의 하강국면 진입 등의 요인으로 반도체 제조사들의 설비투자 규모가 감소할 수 있으며, 반도체 설비투자 규모에 영향을 받는 당사의 영업활동 및 재무상태에 부정적인 영향을 줄 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 삼성전자 반도체 공장을 대상으로 다수의 Stocker를 납품하고 있으며, 제품 중 반도체 공정용 Stocker가 가장 큰 매출 비중을 차지하고 있습니다. 다음은 당사의 최근 3개년 품목별 매출액입니다.

(단위: 백만원)

매출유형
품목
산업군
2021년
2022년
2023년
2024년 반기

매출액
비율
매출액
비율
매출액
비율
매출액
비율

제품매출
Stocker
반도체
28,196
81.56%
23,894
46.19%
34,499
56.28%
18,751
61.00%

디스플레이
195
0.56%
3,239
6.26%
859
1.40%
2,962
9.64%

기타
-
-
1,714
3.31%
2,309
3.77%
222
0.72%

AGV/AMR
3,161
9.14%
20,034
38.73%
18,460
30.11%
2,343
7.62%

기타장비
1,326
3.84%
-
-
2,491
4.06%
1,210
3.94%

Job Change(개조/AS)
1,281
3.71%
2,402
4.64%
1,469
2.40%
3,588
11.67%

기타매출
324
0.94%
249
0.48%
1,092
1.78%
1,629
5.30%

용역매출
90
0.26%
201
0.39%
121
0.20%
35
0.11%

매출총계
34,572
100.00%
51,732
100.00%
61,300
100.00%
30,740
100.00%

반도체 산업은 공장 설립부터 장비 도입, 주변 인프라 구축까지 막대한 금액의 대규모 투자가 수반되는 산업으로, 반도체 제조사들은 산업의 사이클에 따라 유동적으로 투자규모를 조절하며 수요 변동에 대응하고 있습니다. 당사가 주력으로 판매하는 반도체 Stocker는 생산라인 내 웨이퍼의 저장과 반입, 반출 역할을 수행하는 자동화 설비이며, 반도체 제조공장 증설시 필수적으로 구축되어야 합니다. 따라서 최종 고객사인 삼성전자의 설비투자 규모에 따라 당사의 반도체 Stocker 매출이 변동되는 구조이며, 설비 투자계획은 당사 제품 수요에 직접적인 영향을 미치게 됩니다. 글로벌 반도체 시장은 미-중 무역갈등 등의 지정학적 영향과 경기침체에 따른 수요 감소에 따라 시장이 위축되었으나,

AI 반도체 수요의 폭발적인 증가로 인한
HBM 설비투자 확대 등 기술진보에 따른 수요 증가 회복 및 반도체 전방회사들의 재고 관리를 통해
2024년부터 산업의 성장세가 이어질 것으로 예상됩
니다.반도체 산업 전문 조사기관 IDC에 따르면, 글로벌 반도체 시장은 2022년 5,971억달러 규모에서 2027년 7,267억달러까지 지속적인 성장이 전망됩니다. 특히 당사의 주요 고객사인 삼성전자가 글로벌 시장점유율 1위를 유지하고 있는 메모리반도체 시장의 중장기적인 성장이 기대되고 있습니다.

[글로벌 반도체 시장 규모 및 전망]

글로벌 반도체 시장 규모 및 전망_1.jpg
글로벌 반도체 시장 규모 및 전망_IDC

(출처: IDC)

당사 반도체 Stocker의 End User인 삼성전자는
HBM CAPA 증설과
D램 선단공정 전환을 목표로 신규투자를 집행하고 있습니다
. 삼성전자의 최대 반도체 생산기지인 평택캠퍼스 내
P4~P6 신규라인 증설이 계획되어 있으며
, P4 라인의 최초 가동은
2024년 하반기
, P5라인의 최초 가동은
2025년 상반기로 예상됩니다
. 또한 첨단패키징 사업을 담당하는 천안사업장에 HBM 생산라인 증설을 이어갈 계획을 발표했습니다. 당사는 삼성전자의 생산라인 증설에 따른 납품 외에도 사용연수(10~15년)가 지난 Stocker 설비에 대한 교체 수요에 따른 납품 또한 지속 확대될 것으로 판단하고 있습니다. 삼성전자의 지속적인 웨이퍼 생산능력 확대 및 노후화된 설비 증가에 따른 교체수요 증가에 따라 당사의 반도체용 Stocker 수요는 계속해서 창출될 것으로 기대됩니다.글로벌 반도체 산업의 성장과 주요 고객사인 삼성전자의 설비투자 확대는 당사의 반도체 Stocker 매출 상승에 긍정적인 요소로 작용할 것으로 전망하고 있습니다. 그러나 불확실한 대내외 경제 여건, 반도체 사이클의 하강국면 진입 등의 요인으로 반도체 제조사들의 설비투자 규모가 감소할 수 있으며, 반도체 설비투자 규모에 영향을 받는 당사의 영업활동 및 재무상태에 부정적인 영향을 줄 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

라. 물류로봇 산업 규제 완화 지연에 따른 위험물류로봇 산업은 자율주행 기술 발전에 따라 제조공장, 일반 분야 등에서 다양한 비즈니스가 검토되고 있으나 물류로봇 사업화를 지연시키는 산업 규제에 따라 그 활용 범위가 제한되고 있습니다. 이에 해외 주요국 및 국내 정부는 로봇산업을 지원하는 주요 정책 발표 및 기존 로봇산업 내 규제사항에 대한 개선을 통해 시장의 성장을 지원하고 있습니다.국내외 물류로봇 산업의 규제 완화 기조에 따라 AGV/AMR을 포함한 물류 자동화 산업은 빠르게 성장할 것으로 예상되며, 이는 당사 사업성에 긍정적인 요인으로 작용할 것으로 예상됩니다. 특히, 실증기반 구축 부문에서 국가기술표준원의 주도로 제조공장 물류창고 내 로봇 도입을 위한 WMS(창고관리시스템) 인터페이스 표준화 사업을 계획하고 있으며, 이는 당사가 영위하는 공장용 AGV 사업에서 고객사들의 로봇 도입 수요를 증가시킬 것으로 기대됩니다.
그러나, 이와 같은 정부의 규제완화 및 지원 정책에도 불구하고 물류로봇과 관련된 사고 발생 등 안전상의 이유로 AGV의 활용 범위가 축소되거나, 향후 각국 정부의 정책 변화로 인해 관련 법규의 수립 및 규제 완화가 지연되는 경우 당사의 사업 실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사의 AGV/AMR이 속한 물류로봇 산업은 자율주행 기술의 발전으로 배달, 순찰 등 민간 서비스 분야와 제조공장 분야에서 물류로봇을 활용한 다양한 비즈니스가 검토되고 있습니다. 그러나 물류로봇의 실외 배송 서비스 관련 법적 근거 부재에 따른 사업화 지연, 공장 내 이동 시 물류로봇에 부착된 로봇 팔의 작업 불가 등 사업화를 지연시키는 산업 규제로 인해 AGV/AMR의 활용 범위가 제한되고 있는 상황입니다.이에 해외 주요국들은 로보틱스를 첨단 산업분야로 지정하고 로봇산업을 지원하는 주요 정책 발표 및 기존 로봇산업 내 규제사항에 대한 개선을 통해 로봇시장의 성장을 지원하고 있습니다.모빌리티, 세이프티, 협업·보조, 인프라 4대 영역을 중심으로 51개의 과제 규제개선을 추진하게 되며 시장 수요 및 산업 성장동인을 고려하여 단기, 장기 단계별로 과제를 수립하고 있습니다.

[

국내 로봇 규제혁신 추진과제]

영역
핵심 내용
주요 개선사항

모빌리티

기존 전통적 고정형 로봇에서 이동성을 갖춘 로봇이 제도적으로 움직일 수 있도록 허용

-

로봇의 이동성이 확보되면서
,
현재 단거리 배송 서비스 중심으로 시장형성 중이나 일상생활 전반에 로봇 도입

보도 통행 등 로봇의 이동성을 보장하도록 관련 법령에 근거 마련 및 배송
,
순찰
,
주차 등 신사업 창출 지원

·
(
이동성 확장
)
실외 이송로봇의 자유로운 이동이 가능하도록 보행자 통로
,
도시공원
,
국가정원 등의 통행 허용

·
(
신사업 창출
)
신서비스 창출이 가능하도록 기준을 신설
,
개선하여 실외 이송로봇의 배송사업
,
배달로봇을 이용한 옥외광고 등 허용

세이프티

로봇이 건설
,
해양
,
소방 현장 등에서 인간 활동을 보도
,
대체하여 작업에서 오는 위험을 줄일 수 있도록 제도개선

-

건설
,
해양
,
재난 현장에서 위험작업을 대체하는 수단에서 건축물이나 기반시설의 원격점검을 수행하는 로봇으로 확장

안전로봇 도입이 가능한 건설
,
재난
,
해양 영역에서 명확한 법적 근거를 마련하고
,
안전 분야 신서비스 허용 추진

·
(
사용기준 정비
)
수중청소로봇이 유출기름 회수 및 선박 청소가 가능하도록 해양환경관리법 등록기준 개정

·
(
신사업 창출
)
소화기를 탑재한 순찰로봇 등 재난안전로봇 관련 새로운 서비스가 가능하도록 안전성 검증 및 허용 추진

협업·보조

산업현장 및 조리
,
농업
,
재활치료 등 다양한 서비스 현장에서 협동
,
재활로봇이 인간을 보조할 수 있도록 제도개선

-

제조
,
조리
,
농업 현장에서 단순반복 업무 보조 수단에서 보행보조
,
재활치료 등에 활용되어 삶의 질을 향상시키는 로봇으로 확장

인간의 활동을 보조하는 협동
,
재활로봇이 허용되고
,
푸드테크
,
재활 등 다양한 서비스를 창출할 수 있도록 제도 개선

·
(
사용기준 정비
)
산업용 협동로봇이 이동하면서 동시에 로봇 팔의 작업이 가능하도록 유권해석

·
(
신사업 창출
)
로봇을 활용한 푸드트럭 튜닝에 대한 명확화 및 맞춤형화장품 조제 가능하도록 규정 개선

인프라

안전성 검증
,
실증기반 구축
,
생태계 조성 등 로봇활용 확산을 위한 공통영역 제도개선

-

민간의 다양하고 창의적인 서비스 발굴
,
확산을 위해 실증 및 공공수요 창출을 지원하고 전문인력 양성 등을 통한 생태계 조성

안전성 검증
,
실증기반 구축
,
생태계 조성 등 로봇활용을 촉진하기 위한 공통영역 제도개선

·
(
실증기반 구축
)
범정부 로봇 정책 지원을 위한 제
4
차 지능형 로봇 기본계획 수립

·
(
생태계 조성
)
공공조달 확산
,
로봇 국가기술자격 종목 신설 추진
,
로봇윤리헌장 마련 등 로봇 활용을 촉진하기 위한 기본 법제 정비

(출처: 산업통상자원부, 로봇 新 비즈니스 창출을 위한 첨단로봇 규제혁신 방안)

첨단로봇 규제혁신에는 산업내 로봇활용 확산을 위해 안전성 검증, 실증기반 구축, 생태계 조성 등 공통 제도 인프라의 강화 방안이 담겨있으며, 민간의 다양하고 창의적인 서비스 발굴 및 확산을 위한 실증과 공공수요 창출을 목표로 하고 있습니다. 특히, 실증기반 구축 부문에서 국가기술표준원의 주도로 제조공장 물류창고 내 로봇 도입을 위한 WMS(창고관리시스템) 인터페이스 표준화 사업을 계획하고 있으며, 이는 당사가 영위하는 공장용 AGV 사업에서 고객사들의 로봇 도입 수요를 증가시킬 것으로 기대됩니다.또한, 2023년 4월 27일에는 지능형 로봇 개발 및 보급 촉진법이 국회를 통과하면서 한시법이던 법률이 영구법으로 전환되었으며, 배달 로봇 등 실외이동로봇의 사업화가 가능하게 되었습니다.

상기한 바와 같이 국내뿐 아니라 세계적인 규제 완화 기조에 따라 AGV/AMR을 포함한 물류 자동화 산업은 빠르게 성장할 것으로 예상되며, 이는 당사 사업성에 긍정적인 요인으로 작용할 것으로 예상됩니다. 그러나, 이와 같은 정부의 규제완화 및 지원 정책에도 불구하고 물류로봇과 관련된 사고 발생 등 안전상의 이유로 AMR의 활용 범위가 축소되거나, 향후 각국 정부의 정책 변화로 인해 관련 법규의 수립 및 규제완화가 지연되는 경우 당사의 사업 실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

마. 인건비 상승에 따른 수익 저하 위험 당사가 영위하고 있는 자동화 물류 시스템 솔루션 사업은 다양한 전방산업을 대상으로 제품이 개발 및 생산되며, 각 산업내 물류 특성 및 비즈니스 프로세스에 대한 높은 이해도를 필요로 합니다. 또한 고객사의 요구사항을 반영한 시스템을 개발하고 현장 구축 및 유지보수까지 진행해야 하므로 개발인력과 현장 셋업 인력 등 인력들의 전문지식과 경험이 중요하게 작용합니다.
당사가 외주용역을 활용하는 단순 조립 및 제작, 현장 셋업 등의 경우 인력들의 인건비가 개발인력에 비해 상대적으로 낮게 형성되어 있으며, 당사 자체 제조인력의 인건비는 고정비성 성격으로 매출 확대폭에 비해 증가폭이 작게 나타납니다. 다만 향후 수주물량의 급격한 확대로 외주용역을 크게 늘릴 경우 인건비가 크게 증가할 수 있으며, 신규제품 연구개발을 위한 자체 개발인력 충원시 추가적인 인건비가 소요될 수 있어 단기적인 수익성이 악화될 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사가 영위하고 있는 자동화 물류 시스템 솔루션 사업은 다양한 전방산업을 대상으로 제품이 개발 및 생산되며, 각 산업내 물류 특성 및 비즈니스 프로세스에 대한 높은이해도를 필요로 합니다. 또한 고객사의 요구사항을 반영한 시스템을 개발하고 현장구축 및 유지보수까지 진행해야 하므로 개발인력과 현장 셋업 인력 등 인력들의 전문지식과 경험이 중요하게 작용합니다. 최근 3개년 및 2024년 반기까지 당사의 총 매출원가 대비 노무비 및 외주비 비중의 평균은 39.07%입니다. 당사는 일부 표준화 제품의 Turn-key 외주생산을 제외한 대부분의 제품의 경우 당사 자체 설계인력을 통해 전장 및 기구설계를 수행하고 있으며, 그 외 단순 조립작업에 대해 외주업체를 적극 활용하고 있습니다. 2023년 기준 매출원가 중 인건비 비중은 37.20%이며 대규모 AGV/AMR 프로젝트 수주에 따른 외주 활용도 증가로 인해 2021년 31.82% 대비 외주비의 비중이 증가하였습니다. 당사는 Stocker와 AGV/AMR 제조시 조립 등 단순 제조 부문에서 지속적으로 외주인력을 활용하고 있습니다.

[매출원가 내 노무비 및 외주비 비중]

(단위: 백만원)

구분
2021년
2022년
2023년
2024년 반기

매출원가
28,132
45,401
53,803
24,874

노무비
3,895
4,832
5,618
2,963

외주비
5,057
15,515
14,395
7,591

합계
8,952
20,346
20,013
10,553

노무비 및 외주비 비중
31.82%
44.81%
37.20%
42.43%

당사가 외주용역을 활용하는 단순 조립 및 제작, 현장 셋업 등의 경우 인력들의 인건비가 개발인력에 비해 상대적으로 낮게 형성되어 있으며, 당사 자체 제조인력의 인건비는 고정비성 성격으로 매출 확대폭에 비해 증가폭이 작게 나타남에 따라 인건비 증가가 당사의 수익성에 미치는 영향은 크지 않은 편입니다. 다만 향후 수주물량의 급격한 확대로 외주용역을 크게 늘릴 경우 인건비가 크게 증가할 수 있으며, 신규제품 연구개발을 위한 자체 개발인력 충원시 추가적인 인건비가 소요될 수 있어 단기적인 수익성이 악화될 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

바. 신규사업 관련 위험당사는 반도체 물류 자동화 영역과 물류로봇 영역에서 신규사업 진출을 계획하고 있습니다. 설립 이후 축적해 온 자동화 설비 기술력을 바탕으로 시장의 수요에 대응하고자 ① 스마트항만 AGV System 개발, ② 8인치 반도체 OHT 장비 개발, ③ Visual SLAM이 적용된 AMR 장비 개발 사업을 추진 중에 있으며, 해당 신규 사업을 통해 수익원을 다각화하고 신성장동력을 확보할 것입니다.
그러나 신규사업 진출을 위한 지속적인 연구개발에도 불구하고 사업화까지 장기간이 소요될 수 있으며, 신규사업의 향후 진척도에 따른 매출 및 수익성 증대가 나타나지 않을 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 반도체 물류 자동화 영역과 물류로봇 영역에서 신규사업 진출을 계획하고 있습니다. 설립 이후 축적해 온 자동화 설비 기술력을 바탕으로 시장의 수요에 대응하고자 ① 스마트항만 AGV System 개발, ② 8인치 반도체 OHT 장비 개발, ③ Visual SLAM이 적용된 AMR 장비 개발 사업을 추진 중에 있습니다.(1) 스마트항만 AGV System 개발전 세계적으로 4차 산업혁명 기술을 통한 디지털 전환 확대에 따라 항만의 스마트화가 가속화되고 있으며, 국내의 경우 해운·항만 물류산업의 글로벌 경쟁력 강화를 위해 부산항 신항, 광양항, 인천신항, 진해신항 등에 스마트항만 구축을 추진하고 있습니다. 세계 각국에 자동화 터미널 구축이 이루어지고 있으며 그에 따른 자동화 항만 장비 수요가 증가할 것으로 예상됩니다.자동화 항만 내 컨테이너의 운반은 AGV가 담당하게 되며, 현재 세계 주요 항만에서는 AGV가 높은 수준의 자동화를 지원하고 있는 상황입니다. 국내의 경우 부산신항 서컨테이너부두 중 2-5단계 터미널이 2024년 4월 5일부로 운영을 시작하였으며, 이후 광양항, 부산항 2-6단계, 진해항 등의 국내 스마트항만 구축이 순차적으로 진행될예정입니다.

스마트항 계획
크레인
AGV
준공시기

부산항 신항 2-5단계
9대
60대
2024년 3월

부산항 신항 2-6단계
27대
180대
2026년 내

광양항
55대
367대
2026년 내

진해신항
198대
1,320대
2028년 내

(출처: 해양수산부)

항만에서 사용되는 컨테이너는 최대 25Ton의 고중량물로, AGV를 활용하여 컨테이너를 원활하게 운송하기 위해서는 고중량물 적재에 대한 기술력이 필요합니다. 당사는 국내 포스코 공장 내 적재무게 65Ton의 AGV를 개발하여 납품한 실적이 있으며, 고중량 AGV 납품 이력을 바탕으로 글로벌 항만 물류 자동화 기업과의 협력을 통해 항만 AGV System 개발 및 양산화 사업 진출을 계획하고 있습니다.

당사는 스마트 항만 운영사를 비롯하여 민간기업, 대학교 등과 컨소시엄 형태로 항만AGV System 시장에 진입하고자 하며, 일반 실내 공장환경이 아닌 실외, 야간, 우천 등 가혹 환경에서의 구동과 고중량 컨테이너 운반을 원활하게 수행할 수 있는 AGV 하드웨어의 1차 연구개발을 2025년 12월까지 완료할 계획입니다. (2) 8인치 반도체 OHT 장비 개발당사는 현재 Stocker를 공급하고 있는 12인치 반도체 팹 외에 8인치 반도체 팹으로 수요시장을 확대할 계획입니다. 소비자 가전, 자동차 분야에 필수적으로 사용되는 전력 및 컴파운드 반도체의 수요가 증가하고 있고, 특히 전기차용 파워트레인의 개발과충전소의 확대로 인해 전기차 보급이 가속화되며 8인치 반도체 수요는 지속적으로 증가할 전망입니다.

전력 반도체는 8인치 웨이퍼를 활용하여 생산되고 있는 대표적인 반도체로, 전체 8인치 반도체 시장의 성장을 견인하고 있습니다. 글로벌 리서치 기관 야노경제연구소에 따르면, 전 세계 전력 반도체 시장 규모는 2022년 239억달러에서 2030년 370억달러로 성장이 전망됩니다. 특히 시장조사업체 욜은 차세대 전력반도체인 SiC 전력반도체의 시장규모가 2022년 18억달러에서 2028년 90억달러로 연평균 31%의 높은 성장률을 보일 것으로 예측하고 있습니다.

[글로벌 8인치 반도체 용량 및 Fab 개수 전망]

글로벌 8인치 반도체 용량 및 팹 개수 전망.jpg
글로벌 8인치 반도체 용량 및 팹 개수 전망

(출처: SEMI, 200mm Fab Outlook)

8인치 생산라인은 OHT 및 Stocker, AGV를 활용하여 대부분의 공정 물류를 자동화한 12인치 생산라인과 다르게, 직선 주행만 가능한 OHS(Overhead Shuttle)이 구축되어 있거나, 사람이 직접 웨이퍼가 담긴 FOUP을 운반하는 구조로 생산 자동화에 따른 효율성이 떨어집니다.당사는 OHT 개발에 필요한 기초 기술에 대한 등록특허 3건을 확보하였으며, 12인치반도체 공장용 OHT의 데모라인 테스트를 완료한 경험을 기반으로 8인치 반도체 공정에 활용가능한 OHT를 개발하여 8인치 반도체 Fab에 공급할 계획에 있습니다.

[당사 보유 OHT 관련 특허]

특허 내용
등록번호
특허권자
등록일자

이송 시스템 및 이것의 제어 방법
10-2242360
제닉스(주)
2021-04-14

반도체 반송 시스템 및 이의 반송 차량 제어 방법
10-2242361
제닉스(주)
2021-04-14

이송 시스템 및 이를 이용한 이송 방법
10-2351005
제닉스(주)
2022-01-10

최근 온세미, DB하이텍 등 8인치 제조사를 중심으로 OHT 자동화 투자 검토를 진행하고 있고 일부 Fab에서는 OHT가 시범 적용되고 있는 상황입니다. 당사는 12인치 OHT 개발 실적을 보유하고 있으며, 8인치 OHT를 개발하여 증가한 8인치 반도체 Fab의 자동화 수요를 충족하기 위한 생산 효율성 증대 수요에 대응하고자 합니다.
당사는 2025년까지 8인치 OHT의 연구개발을 완료하고, 2026년 중 이를 테스트하는 데모라인 및 Showroom을 구축하여 2026년부터 본격적으로 8인치 반도체 시장 진입 및 양산화를 목표로 하고 있습니다.
(3) Visual SLAM 기술 기반 AMR 장비 개발

SLAM(Simultaneous Localization And Mapping)

은 위치 추정과 지도의 생성을 동시에 수행하는 기술로 자율주행을 위한 제반 기술이며
,

물류로봇의 자율주행 기능 향상을 위해서는 필수적으로 연구개발이 진행되어야 하는 분야입니다. 현재
LIDAR
방식과
RADAR
방식의

SLAM 기술이 대표적인 기술로 자리잡은 상황입니다.

LIDAR

는 레이저 빔을 발사하여 대상 물체로부터 반사되는 신호를 받아 물체까지의 거리를 측정하는 기술로
,
작은 물체를 감지할 수 있으며 물체와의 정확한 거리를 파악할 수 있지만 비가 오거나 흐린 날씨에 실외에서 적용하기 어렵다는 단점이 존재합니다
.

RADAR

는 전자기파를 물체에 발사시켜 반사되는 전파를 수신하여 물체와의 거리를 측정하는 기술로
,
긴 작동거리를 가지고 야간 혹은 악천후 상황에서도 사용이 가능하다는 장점이 있으나
LIDAR
방식 대비 작은 물체를 감지하기 어렵고 물체와의 정확한 거리 파악이 어렵다는 단점이 존재합니다
.

이
처럼,

LIDAR SLAM

및
RADAR SLAM
방식 모두 다양한 환경 내 완전 자율주행을 달성하기에는 한계점이 존재함에 따라
,
다양한 수요처에 대응할 수 있는 또다른 방식의
SLAM
기술 개발이 필요한 상황입니다
.

당사는 기존 SLAM 방식의 한계점을 해결하기 위해 향상된 센서 기능을 가진 VisualSLAM 기술을 개발하고 있습니다. Visual SLAM은 카메라를 센서로 하여 카메라 촬영을 통해 얻은 물체를 식별하기 때문에 정확성이 향상되며, 실내외 모든 환경에서 사용할 수 있고 GPS 신호가 제한적인 환경에서도 사용이 가능하다는 장점이 있습니다.

특히, 카메라를 기반으로 동작하는 Visual SLAM은 물류로봇을 넘어 자율주행차의 상용화를 위해서라도 반드시 구현되어야 하는 기술입니다. 글로벌 전기차 기업 테슬라는 딥러닝 기반 Visual SLAM 시스템인 'Pure Vision'을 개발 중에 있으며, AI 연산기술의 발전에 따라 카메라로 획득한 화상정보의 처리, 해석을 통한 보다 발전된 형태의 자율주행 기술로 발전이 이루어지고 있습니다.

Visual SLAM

은 카메라로 촬영한 고차원의 특징 정보를 실시간으로 해석하고 처리해야 하기 때문에 방대한 양의 학습 데이터를 처리할 수 있는
AI
기술을 필요로 합니다
.
당사는
AI Chip
개발사와 함께
3D
카메라에 연동되는
Edge AI Chip
실증과제를
2025
년 중 신청할 계획이며
,
관련하여 향후 구체적인 연구개발 일정은 다음과 같습니다
.

구 분

예상 진행 과정

로봇 제어를 위한 통합제어보드 제작

1) 2

축기반 제어 보드 제작

2) AI

칩 탑재 및 검증

3) 3D Vision

연동 객체 인식 연구

-

기존
NVIDIA jetson nano
와 비교하여 신뢰성 검증

4)

로컬 클라우드 서버 연동
(
예지
/
예측 서비스 개발
)

5) SLAM

모듈 탑재
(
자율주행 성능 개선 모델
)

6) IPC -

제어 보드 연동 시스템 확보

7)

제어용 스크립터 언어 및
OS
탑재

국내 AMR 시장의 경우 아직까지 Visual SLAM 기술 개발에 성공한 기업은 없는 상황이며, 해외 시장의 경우 Sevensense Robotics가 기술 적용에는 성공하였으나 현재까지 상용화된 제품 출시는 이루어지지 않은 실정입니다.
당사는 본격적인 SLAM 기술 테스트를 위해 박사급 인력을 충원하였고 전담 선행기술팀을 구성하여 2024년까지 선행 연구개발을 수행할 계획입니다. 이후 2027년 6월까지 양산 시제품 확보 및 평가, 데모라인 구축, 공인 성능 평가를 진행하여, 2028년 Visual SLAM이 적용된 AMR 제품군 출시를 목표로 하고 있습니다.

Visual SLAM 기술이 구현된 AMR은 정확한 객체 인식 및 주변환경 식별을통한 자율주행이 가능하며, 제품 상용화에 성공할 경우 당사는 일반 매장용 서비스 로봇부터 이커머스 분야, 지능형 운송로봇 등의 신규 사업분야로 사업 확장이 가능해질 것으로 기대하고 있습니다. 또한 당사는 Visual SLAM 기반의 AMR을 RaaS(Robot as a Service)와 접목하여 구독형 서비스 사업모델로의 확장 및 고객사들의 로봇 도입에 대한 진입장벽을 완화할 수 있는 서비스를 제공할 계획입니다.

상기 신규사업은 당사의 신성장동력으로 매출 성장에 기여할 것으로 예상됩니다. 그러나 신규사업 진출을 위한 지속적인 연구개발에도 불구하고 사업화까지 장기간 소요될 수 있으며, 신규사업의 향후 진척도에 따른 매출 및 수익성 증대가 나타나지 않을 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있습니다. 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

사. 물류로봇 산업 성장 지연에 따른 위험제조, 물류, 소비 등 다양한 산업분야 내에서 무인자동화에 대한 수요가 증가함에 따라 글로벌 물류로봇 시장 규모는 2023년 4,039백만 달러 규모에서 2028년 7,223백만 달러로 연평균 12.3%의 높은 성장률을 보일 것으로 전망됩니다. 글로벌 AGV 시장 규모는 2023년 2,318백만 달러에서 2028년 3,417백만 달러로 연평균 8.1%의 성장이 전망됩니다. 주요 제조업체들의 스마트팩토리 구축을 위한 물류로봇 등의 자동화 솔루션 도입이 증가하는 추세이나,
각기 다른 공장환경에 따른 물류로봇 도입의 어려움, 공장 인력들의 반대 등의요인에 따라 물류로봇의 도입이 지연되거나 프로젝트 규모가 축소될 수 있습니다. 물류로봇 산업 인프라의 확장이 지연될 경우 당사가 제조하는 AGV/AMR 발주량이 감소할 수 있으며, 매출의 하락으로 이어져 당사 수익성이 저해될 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

제조, 물류, 소비 등 다양한 산업분야 내에서 무인자동화에 대한 수요가 증가함에 따라 글로벌 물류로봇 시장 규모는 2023년 4,039백만 달러 규모에서 2028년 7,223백만 달러로 연평균 12.3%의 높은 성장률을 보일 것으로 전망됩니다. 물류로봇에 대한하드웨어, 소프트웨어 기술의 발전과 더불어 코로나19 팬데믹 이후 노동력 감소와 인건비 증가 등의 요인으로 각 산업 내 물류로봇의 도입은 더욱 가파르게 진행될 것으로 예상됩니다.

[글로벌 AGV/AMR 시장 규모 및 전망]

(단위: 백만 달러)

구 분
2023년
2024년
2025년
2026년
2027년
2028년
CAGR ('23 ~ '28)

AGV
2,318
2,538
2,758
2,978
3,197
3,417
8.10%

AMR
1,721
2,138
2,555
2,972
3,389
3,806
17.20%

합 계
4,039
4,676
5,313
5,950
6,586
7,223
12.30%

(출처: INDUSTRY ARC)

글로벌 AGV 시장 규모는 2023년 2,318백만 달러에서 2028년 3,417백만 달러로 연평균 8.1%의 성장이 전망됩니다. 각 산업 중 전자상거래 및 물류 분야가 가장 큰 시장 규모를 형성하고 있으며, 당사가 목표로 하는 제조 분야의 그 뒤를 잇고 있습니다.

AMR

은 자율주행 및 관제 시스템의 기술 발전과 물류
,
제조 분야 내 자동화
,
자율화 수요 증가에 따라 급속도의 판매량 확대가 전망됩니다
.
제조업 중 자동차 산업 내
AMR
시장이 가장 큰 규모를 형성하고 있으며 자동차 공정 내 자재 운송 자동화
,
고중량 화물의 효율적인 이송 등에 대한 수요에 따라 지속적인 성장이 예상됩니다
.

AGV/AMR의 글로벌 수요 확대와 함께 국내 AGV/AMR 시장 또한 이커머스 성장에 따른 물류창고 내 물류로봇 도입 증가, 제조공장의 스마트팩토리화에 따른 공장용 물류로봇 수요 확대 및 AGV/AMR 관련 하드웨어 및 소프트웨어 기술의 발전 등으로 가파르게 성장하고 있습니다.

INDUSTRY ARC

에 따르면
,
국내
AGV/AMR
시장 규모는
2021
년
2,416
억원에서
2028
년
5,634
억원으로 연평균
13%
의 높은 성장률을 보일 것으로 전망됩니다
.

[국내 AGV/AMR 시장 규모 및 전망]

국내 agv, amr 시장 규모 및 전망.jpg
국내 AGV, AMR 시장 규모 및 전망

(출처: INDUSTRY ARC)

주) 2021년과 2022년은 각 연도별 평균 환율, 2023년 이후로는 2023년 평균 환율을 적용하였습니다.
(
2021

년
: 1,144.42
원
/$, 2022
년
: 1,291.95
원
/$, 2023
년
: 1,305.41
원
/$)

특히 제조업체들의 인건비 절감 및 생산성 증대를 위한 공장 자동화 수요 증대에 따라 국내 제조업 내 물류로봇 도입이 가속화되고 있으며 국내 AGV/AMR 시장의 성장을 견인하고 있습니다. 현대차는 기존 컨베이어 방식의 자동차 생산라인에서 다품종 생산에 적합한 셀 생산방식으로의 전환을 위해 대규모의 AGV를 도입하고 있습니다. 자동차 산업 외에 2차전지, 반도체 등 국내 핵심 제조업에서 물류로봇 도입을 추진하고 있으며, 지속적인 산업의 성장이 전망됩니다.한편 국내
AGV/AMR 시장의 경우

여전히 글로벌
AGV/AMR 기업의 핵심부품 및 기술에 대한 의존도가 높은 실정입니다
. 이에
AGV/AMR의 하드웨어 및 로봇 관제시스템 소프트웨어의 국산화를 위해 다수의 물류로봇 기업이 연구개발 및 투자를 진행하고 있으며
, 시장 내 주요
AGV/AMR 업체들의 지속적인 제품 공급에 따라 관련 생태계가 빠르게 구축되고 있는 상황입니다
.

주요 제조업체들의 스마트팩토리 구축을 위한 물류로봇 등의 자동화 솔루션 도입이 증가하는 추세이기는 하나, 각기 다른 공장환경에 따른 물류로봇 도입의 어려움, 공장 인력들의 반대 등의 요인에 따라 물류로봇의 도입이 지연되거나 프로젝트 규모가 축소될 수 있습니다. 물류로봇 산업 인프라의 확장이 지연될 경우 당사가 제조하는 AGV/AMR 발주량이 감소할 수 있으며, 매출의 하락으로 이어져 당사 수익성이 저해될 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

아. 주요 원재료 수급 관련 위험당사가 공급하는 자동화 물류 시스템은 생산 시 다양한 종류의 부품을 필요로 합니다. 당사의 제품 제조를 위한 리드타임은 Stocker의 경우 5~7개월, AGV/AMR의 경우 6~9개월 가량 소요되며, 고객사 설비투자 계획에 따라 발주가 크게 변동될 수 있기 때문에 안정적인 원재료 수급 체계를 갖추는 것이 사업적으로 중요하게 작용합니다. 당사는 주요 부품 공급업체에 대해 당사의 사업초기 단계부터 현재까지 장기간 거래 관계를 유지하고 있으며, 공급업체에 대해 정기적인 평가 관리를 통해 발주물량을 조정 및 관리하고 있습니다. 당사의 설계 및 제조기술이 반영된 부품을 공급하는 업체와는 품질보증협약서 체결시 기밀유지에 대한 조항을 명시하여 기술 유출 방지를 위한 제도적 장치를 구비하고 있으며 대외적인 요인으로 인한 원재료의 가격 변동 가능성, 공급처 사정으로 인한원재료 공급 차질 가능성 등에 대비하여 공급선 다변화를 위해 지속적으로 노력하고 있습니다.
그럼에도 불구하고, 자연 재해나 지정학적 불안정 등 다양한 이유로 인해 부품, 원자재 등의 공급이 중단될 수 있습니다. 또한 상기와 같은 당사의 노력에도 불구하고 당사의 대응 범위를 벗어나는 예상치 못한 가격 변동이 발생할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 공급업체가 당사의 품질, 수량 및 비용 요구 사항을 충족하는 부품, 원자재를 적시에 공급하지 못하거나, 공급업체와의 관계를 유지하지 못하거나, 적시에 적절한 비용으로 타 업체로부터 공급받을 수 없는 경우 제품 생산에 차질이 발생할 수 있으며, 이는 당사의 사업, 재무상태 및 영업실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사가 공급하는 자동화 물류 시스템은 생산 시 다양한 종류의 부품을 필요로 하며, 특히 AGV/AMR의 경우 고객사 요구스펙에 따라 제품의 특성이 달라지고 그에 따라 부품의 종류도 달라집니다. 당사의 제품 제조를 위한 리드타임은 Stocker의 경우 5~7개월, AGV/AMR의 경우 6~9개월 가량 소요되며, 고객사 설비투자 계획에 따라 발주가 크게 변동될 수 있기 때문에 안정적인 원재료 수급 체계를 갖추는 것이 사업적으로 중요하게 작용합니다.당사는 공급자 관리 프로세스에 따라 내부적으로 정립한 기준을 충족한 업체에 한해서 부품 공급 협력업체와 계약을 진행하고 있으며, 주요 부품 공급업체는 당사의 사업초기 단계부터 현재까지 장기간 거래 관계를 유지하고 있습니다. 당사는 공급업체에 대해 정기적인 평가 관리를 통해 발주물량을 조정 및 관리하고 있으며, 당사의 설계 및 제조기술이 반영된 부품을 공급하는 업체와는 계약 체결시 기밀유지에 대한 조항을 명시하여 기술 유출 방지를 위한 제도적 장치를 구비하고 있습니다.또한 주요 장납기 부품에 대해서는 안전재고 운영 및 변동사항을 매주 체크하여 부족이 발생하지 않도록 특별하게 관리하고 있습니다. 대외적인 요인으로 인한 원재료의 가격 변동 가능성, 공급처 사정으로 인한 원재료 공급 차질 가능성 등에 대비하여 공급선 다변화를 위해 지속적으로 노력하고 있습니다. 특히, 주요 조달 부품의 국산화를 95% 이상으로 달성하여 수급불안을 개선하고 해외 부품의 의존도를 낮추었습니다.

최근 3개년 및 2024년 반기 당사의 주요 제품별 원재료 구성은 아래와 같습니다.

[주요 제품별 원재료 구성 및 금액 현황]

(단위 : 백만원)

제품
품목
2021년
2022년
2023년
2024년 반기

금액
비중
금액
비중
금액
비중
금액
비중

Stocker
SHELF
69
0.5%
101
0.5%
203
1.2%
8
0.09%

Main Frame
2,117
14.1%
3,074
15.4%
1,622
9.5%
1,218
13.55%

AIR 유량제어기
811
5.4%
1,150
5.8%
942
5.5%
31
0.35%

모터 컨트롤러
169
1.1%
449
2.3%
236
1.4%
111
1.24%

제어 컨트롤러
167
1.1%
240
1.2%
575
3.4%
466
5.18%

기타
11,643
77.7%
14,906
74.8%
13,522
79.1%
7,154
79.59%

Stocker 합계
14,976
100.0%
19,920
100.0%
17,100
100.0%
8,988
100.0%

AGV/AMR
센싱 디바이스
85
1.3%
214
1.9%
74
2.1%
3
0.36%

Ridar/Lidar/Vision
55
0.8%
370
3.4%
56
1.6%
6
0.91%

Wheel
471
7.2%
1,094
9.9%
400
11.2%
20
2.84%

모터 컨트롤러
141
2.2%
1,108
10.1%
98
2.8%
27
3.95%

제어 컨트롤러
509
7.8%
859
7.8%
131
3.7%
17
2.42%

배터리 및 충전기
547
8.4%
1,297
11.8%
388
10.9%
15
2.22%

기타
4,694
72.2%
6,070
55.1%
2,410
67.8%
603
87.30%

AGV/AMR 합계
6,502
100.0%
11,012
100.0%
3,557
100.0%
691
100.0%

[주요 원재료 매입처 현황]

구분
업체명
거래시작 시기

원재료
씨에스티
2013년 8월

와이티테크
2012년 10월

지엘테크
2018년 2월

C.F.R
2014년 8월

프로메카
2019년 8월

당사는 주요 원재료 매입처와 장기간의 협력관계를 유지하고 있으며, 대외적인 요인으로 인한 원재료의 가격변동 가능성, 공급처 사정으로 인한 원재료 공급차질 가능성등에 대비하여 공급선 다변화를 위해 지속적으로 노력하고 있습니다. 이를 통하여 납기, 품질, 가격 측면에서 더욱 경쟁력 있는 원재료 공급사에서 조달이 될 수 있도록 적극적인 노력을 기울이고 있습니다.그럼에도 불구하고 자연 재해나 지정학적 불안정 등 다양한 이유로 인해 부품, 원자재 등의 공급이 중단될 수 있습니다. 또한 상기와 같은 당사의 노력에도 불구하고 당사의 대응 범위를 벗어나는 예상치 못한 가격 변동이 발생할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 공급업체가 당사의 품질, 수량 및 비용 요구 사항을 충족하는 부품, 원자재를 적시에 공급하지 못하거나, 공급업체와의 관계를 유지하지 못하거나, 적시에 적절한 비용으로 타 업체로부터 공급받을 수 없는 경우 제품 생산에 차질이 발생할 수 있으며, 이는 당사의 사업, 재무상태 및 영업실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

자. 제품 개발 및 시장 변화 관련 위험당사의 물류 자동화 시스템 공급 사업은 고객의 니즈, 규제 표준 그리고 기술 발전에 따라 제품을 신속하고 경제적으로 개발하는 것이 중요합니다. 당사가 시장에서 경쟁력을 유지하기 위해서는, 새로운 업계 표준과 고객의 기호에 빠르게 대응하는 제품의 개발이 필수적입니다. 당사는 설립 이후 지속적으로 Stocker 장비 및 물류로봇 개발에 자원과 비용을 투입하여 왔습니다. 고객사가 요구하는 다양한 기능 및 형태의 Stocker 개발을 위해 설계 기술을 지속적으로 고도화하고 있으며, 차세대 Stocker에 대한 연구개발을 수행중입니다. AGV/AMR 부문의 경우 물류로봇의 주행기술 및 안정성 향상을 위해 관제시스템을 지속 고도화 하고 있으며, 고객사 공장 환경에 적합한 다양한 스펙의 AGV 수요에 대응하기 위해 기구 및 전장설계 역량을 강화하고 있습니다. 당사는 향후 공모자금을 활용하여 기존 주력 제품 외 반도체 8인치 OHT 장비 신규 개발 및 AGV/AMR 사업 강화를 위해 VISUAL SLAM, FMCW RADAR 기술 등 물류로봇의 활용 범위를 확장할 수 있는 신기술의 연구, 개발을 지속적으로 수행할 계획입니다.

다만,
연구개발에 투자하는 것이 항상 성공을 보장하는 것은 아닙니다. 새로운 기술이나 제품을 개발하는 데 있어 시장의 변화에 빠르게 대응하지 못한다면, 당사의 제품에 대한 수요가 줄어들 수 있으며, 이는 당사의 사업에 악영향을 미칠수 있습니다. 또한, 연구개발에 따른 결과물이 시장의 기대에 부응하지 못할 경우 당사의 수익성으로 이어지지 못하며 당사의 사업에 부정적 영향을 미칠 위험이 있습니다.

향후 계획중인 연구개발비용은 규모 측면에서 기존과 유사한 수준으로 재무상태에 급격한 부정적 영향을 미치지 않을 것으로 예상하지만, 회사 연구개발 계획 또는 사업계획의 변화로 연구개발비가 증가할 수 있으며 이에 따라 재무상태가 악화될 수도 있다는 점을 투자자께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

당사의 물류 자동화 시스템 공급 사업은 고객의 니즈, 규제 표준 그리고 기술 발전에 따라 제품을 신속하고 경제적으로 개발하는 것이 중요합니다. 특히 당사가 사업을 영위하고 있는 물류로봇 산업의 라이프사이클은 현재 개화기에 속하기 때문에 향후 지속적인 변화가 예상되며, 이러한 변화에는 업계 표준, 제조 과정의 향상, 최종 사용자들의 수요 변동 등이 포함되며, 이 중 일부는 정부 정책 및 규제 변화에 영향을 받기도 합니다.

당사가 시장에서 경쟁력을 유지하려면, 새로운 업계 표준과 고객의 기호에 빠르게 대응하면서 제품을 개발해야 합니다. 제품을 성공적으로 개발하고 시장에 도입하려면 여러 가지 요소를 고려해야 합니다. 해당 요소들은 고객 요구의 충족, 경쟁사의 제품 개발, 제품 디자인의 완성, 제조 과정의 구현, 제품 테스트 중에 발견되는 문제의 수정, 제품의 성능 및 조립 과정, 제품의 차별화, 기술 인력 유치, 그리고 지적 재산권 침해 없는 혁신 등을 포함합니다. 당사는 주요 제품인 Stocker와 AGV/AMR 각 부문에서 연구개발을 수행하고 있습니다. 고객사가 요구하는 다양한 기능 및 형태의 Stocker 장비 개발을 위해 설계 기술을 지속적으로 고도화하고 있으며, 자체적으로도 차세대 Stocker에 대한 연구개발을지속적으로 수행하고 있습니다.. AGV/AMR 부문의 경우 물류로봇의 주행기술 및 안정성 향상을 위해 관제시스템을 지속 고도화 하고 있으며, 고객사 공장 환경에 적합한 다양한 스펙의 AGV 수요에 대응하기 위해 기구 및 전장설계 역량을 강화하고 있습니다. 당사는 설립 이후 지속적으로 특수형 Stocker 및 물류로봇 개발에 자원과 비용을 투입하여 왔습니다. 최근 3개년 및 2024년 반기까지 지출된 연구개발 비용 내역은 다음과 같습니다.

[최근 3개 사업연도 연구개발 비용 현황]

(단위 : 백만 원)

과 목
2021년
2022년
2023년
2024년 반기

연구개발 비용
급여
1,368
1,332
1,430
624

원재료
11
2
95
101

소모품
13
16
11
4

기타
20
14
5
9

합계
1,412
1,364
1,541
738

매출액
34,572
51,732
61,300
30,740

매출액 대비 연구개발 비율
4.08%
2.64%
2.51%
2.40%

[공모자금 연구개발 투자 계획]

(단위 : 백만원)

구분

내역

2024

년
(E)

2025
년
(E)

2026
년
(E)

신제품

개발

8인치 AMHS System
150
1,150
700

3D Visual SLAM AMR
-
950
50

FMCW RADAR SLAM AMR
-
-
1,000

합계

150
2,100
1,750

당사는 향후 공모자금을 활용하여 기존 주력 제품 외 반도체 8인치 OHT 장비 신규 개발 및 AGV/AMR 사업 강화를 위해 VISUAL SLAM, FMCW RADAR 기술 등 물류로봇의 활용 범위를 확장할 수 있는 신기술의 연구, 개발을 지속적으로 수행할 계획입니다.

상기한 내용과 같이 당사는 제품의 기술 및 품질을 향상시키고 다양화하기 위해 연구개발에 지속적으로 투자할 예정이나, 연구개발에 투자하는 것이 항상 성공을 보장하는 것은 아닙니다. 새로운 기술이나 제품을 개발하는 데 있어 시장의 변화에 빠르게 대응하지 못한다면, 당사의 제품에 대한 수요가 줄어들 수 있으며, 이는 당사의 사업에 악영향을 미칠수 있습니다. 또한, 당사는 보유하고 있는 경쟁우위를 안정적으로 유지하고 시장의 빠른 성장 과정에서 고객들의 수요에 부응하기 위해 연구개발 활동에 적극적으로 투자할 계획이나, 연구개발에 따른 결과물이 시장의 기대에 부응하지 못할 경우 당사의 수익성으로 이어지지 못하며 당사의 사업에 부정적 영향을 미칠 위험이 있습니다.

향후 계획중인 연구개발비용은 규모 측면에서 기존과 유사한 수준으로 재무상태에 급격한 부정적 영향을 미치지 않을 것으로 예상하지만, 회사 연구개발 계획 또는 사업계획의 변화로 연구개발비가 증가할 수 있으며 이에 따라 재무상태가 악화될 수도 있다는 점을 투자자께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

차. 고객 대비 협상력 열위 위험당사가 영위하는 자동화 물류 설비 공급 사업은 매출처 및 최종 고객사 대비 사업 규모가 영세하며, 산업 특성상 수주경쟁이 심화될 수 있고 제조업체와의 교섭력 및 가격협상 등에 있어 열위에 위치하는 것이 일반적입니다. 다만, 당사는 장기간 축적된 자동화 물류 시스템 기술력과 다종의 Stocker 장비와 다양한 종류 및 주행방식의 AGV/AMR 제품을 제조한 경험과 노하우를 바탕으로 매출처와 공고한 관계를 구축하고 있으며, 경쟁사 대비 뛰어난 기술력 및 품질, 현장 대응력을 통해 거래관계를 공고히 하고 있습니다.
그럼에도 불구하고 당사의 최종 고객사의 물류 자동화 시스템에 대한 가격인하 압력이 발생할 경우 당사가 납품하는 Stocker 및 AGV/AMR 제품의 단가 인하 압력으로 이어져 당사 수익성이 저하될 위험이 존재합니다.

또
한 원자재 가격 급등 시
고객사와의 협상 열위로 인해 원가 상승 분에 대해 모두 수주 금액으로 보전하기 어려울 수 없으며, 원가 상승 분을 판매가격으로 전가하는데 있어 시차가 존재할 수 있습니다.
이
와 같이 협상력 열위에 의한 단가 인하 압력의 강도, 지연 결제, 원자재 상승 분의 판매가격 이
전으로의 한계 등에 의해 당사는 수익성 저하 및 현금흐름에 영향을 받을 수 있는 위험이 존재하므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

일반적으로 자동화 물류 설비 및 물류로봇을 공급하는 업체는 해당 설비를 통해 제품을 생산하는 최종 고객사 대비 기업규모가 영세하며, 최종 고객사에 당사의 제품을 포함하여 자동화 물류 시스템을 종합적으로 공급하는 1차 벤더에 비해서도 기업규모가 작습니다. 이러한 산업의 특성상 수주경쟁이 심화될 수 있고 제조업체와의 교섭력및 가격협상 등에 있어 열위에 위치하는 것이 일반적입니다.다만, 당사는 장기간 축적된 자동화 물류 시스템 기술력과 다수의 범용, 특수 Stocker와 다양한 종류 및 주행방식의 AGV/AMR 제품을 제조한 경험과 노하우를 바탕으로 매출처와 공고한 관계를 구축하고 있으며, 경쟁사 대비 뛰어난 기술력 및 품질, 현장 대응력을 통해 거래관계를 공고히 하고 있습니다. 특히 삼성전자 반도체 공장에 구축되는 반도체 Stocker의 경우 과점 시장으로, 당사는 10년 이상의 거래를 통해 시장 내 진입장벽을 구축하고 있는 상황이며, 특수형 Stocker의 경우 대부분의 제품을 당사가 납품하고 있습니다. 또한 물류로봇 분야에 대한 지속적인 연구개발을 통해 Visual SLAM AMR, 항만 AGV System 등 다양한 신규사업을 계획하고 있으며, 종합 자동화 물류 시스템 사업으로 사업범위가 확장될 경우 교섭력은 점차 상승할 수 있을 것으로 판단하고 있습니다.그럼에도 불구하고 당사의 최종 고객사의 물류 자동화 시스템에 대한 가격인하 압력이 발생할 경우 당사가 납품하는 Stocker 및 AGV/AMR 제품의 단가 인하 압력으로 이어져 당사 수익성이 저하될 위험이 존재합니다.

또
한 원자재 가격 급등 시
고객사와의 협상 열위로 인해 원가 상승 분에 대해 모두 수주 금액으로 보전하기 어려울 수 없으며, 원가 상승 분을 판매가격으로 전가하는데 있어 시차가 존재할 수 있습니다.
이
와 같이 협상력 열위에 의한 단가 인하 압력의 강도, 지연 결제, 원자재 상승 분의 판매가격 이
전으로의 한계 등에 의해 당사는 수익성 저하 및 현금흐름에 영향을 받을수 있는 위험이 존재하므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

카. 납기 준수 및 매출처 요구사항 충족 실패 위험당사는 자동화 설비 설계에 대한 기술인력 및 제품 제조 기술력을 바탕으로 고객사 발주시 장비의 설계부터 납품까지 수행하고, 적극적인 제품 개선 작업을 병행하고 있습니다. 당사가 납품하는 Stocker 및 AGV/AMR은 품질과 함께 제품을 적시에 납품할 수 있는 납기 대응 능력이 핵심 경쟁력으로 작용하
며 당사는 설계부터 제작
, 품질 검수까지 생산의 모든 공정을 내재화하여 고객사의 갑작스러운 대규모 발주에도 단기간에 납품을 수행할 수 있는 납기대응 능력을 갖추었습니다
.

그러나, 과거 성공적인 제품 납품 이력에도 불구하고 향후 납기 준수 및 매출처 요구사항 충족에 적절히 대응하지 못하거나 매출처가 요구하는 수준의 제품개발에 실패 또는 공급 능력을 확보하지 못할 경우 고객사로부터의 신뢰도 저하, 영업활동에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 Stocker, AGV/AMR 등 물류 자동화 시스템을 전문적으로 생산하며, 자동화 물류 시스템 구축에 대한 수요가 있는 고객사를 대상으로 제품을 납품하고 있습니다. 당사는 자동화 설비 설계에 대한 기술인력 및 제품 제조 기술력을 바탕으로 고객사 발주시 장비의 설계부터 납품까지 수행하고, 적극적인 제품 개선 작업을 병행하고 있습니다.당사가 영위하는 물류 자동화 장비 시장 중 반도체용
Stocker의 경우 6개월의 발주금액이 선행적으로 대부분 결정되는 구조이나
, 디스플레이용
Stocker와
AGV/AMR의 경우 주기적인 발주보다 고객사의 증설 계획에 따른 비정기적 발주가 이루어지는 특성으로 인하여, 품질과 함께 제품을 적시에 납품할 수 있는 납기 대응 능력이 핵심 경쟁력으로 작용합니다
. 당사는 반도체용
Stocker의 수주 물량을 기반으로 일정 수준의 설비 가동률을 유지하고 있으며
, 이를 통해 정기적으로 외주 가공 발주를 진행함에 따라 충성도 높은 외주 가공 업체를 확보하였습니다
. 또한 설계부터 제작
, 품질 검수까지 생산의 모든 공정을 내재화하여 고객사의 갑작스러운 대규모 발주에도 단기간에 납품을 수행할 수 있는 납기대응 능력을 갖추었습니다
.

고객사에 제공한 설비에 대한 운용상의 이슈로 고객의 개선요구가 기술영업팀 담당자를 통해 접수되면 해당 내용에 대해 관련 부서와 공유가 이루어지며
,
긴급 건에 대해서는 개발인원 및
A/S
인원을 파견하여 현상 확인 및 대응을 실시하고 있습니다
.

해외 사이트에서 문제 발생시 고객사 현지
MAINTENANCE
팀과의 미팅을 통하여 원인분석을 실시합니다
.
문제 발생시 해외 현지 전략적 협력사 및 현지
A/S
인력을 파견하여 국내와 동일한 프로세스로 업무를 진행하고 있습니다
.
현장에 파견된 인원이 문제 해결이 어려울 시에는 본사에서 문제 해결이 가능한 인원을 긴급 파견하여 대응하고 있습니다
.

당사는 신고서 제출일 현재까지 납기 미준수와 관련한 고객사의 마찰이 발생했던 이력은 존재하지 않습니다. 그러나, 과거 성공적인 제품 납품 이력에도 불구하고 향후 납기 준수 및 매출처 요구사항 충족에 적절히 대응하지 못하거나 매출처가 요구하는 수준의 제품 개발에 실패 또는 공급 능력을 확보하지 못할 경우 고객사로부터의 신뢰도 저하, 영업활동에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

2. 회사위험

가. 수익성 관련 위험당사는 Stocker 제품의 안정적인 매출 성장과 더불어 AGV/AMR 사업에서 대규모 물류로봇 도입 프로젝트 수주를 통해 매출액이 2021년 34,572백만원에서 2023년 61,300백만원으로 크게 증가하였고, 당기순이익은 2021년 2,541백만원에서 2023년 3,132백만원으로 증가하였습니다. 2024년 반기에는 2023년 당기순이익 대비 증가한 3,445백만원을 달성하며 수익성이 향상되는 모습을 보이고 있습니다. AGV/AMR 사업의 경우 고객사별 커스터마이징 제품 개발이 필요하고, 제품 제조 후 공장 현장 환경에 맞추어 장비를 최적화하는 작업이 필요하는 등 프로젝트 수행 기간이 장기간 소요될 수 있으며, 그에 따라 수익성이 악화될 수 있습니다. 당사는 2022년부터 대규모 AGV/AMR 프로젝트를 수주하며 매출 규모가 증가하였지만 영업이익률은 2021년 5.61%에서 3.61%로 감소하는 모습을 보였습니다. 다만 Stocker의 원가율 정상화와 더불어 AGV/AMR의 현장 설치 및 최적화 기간 단축, 부품 원가 절감 등을 통해 AGV/AMR 부문 이익률이 개선되었으며 2024년 반기 매출액 순이익률은 11.21%로 크게 증가하였습니다. 당사 반도체 Stocker의 최종 고객사인 삼성전자는 반도체 수요의 급격한 증가에 대비하여 생산라인 확대를 계획하고 있고, 산업계 전반에 물류로봇 수요가 지속적으로 상승하고 있는 상황으로, 주요 제품의 매출은 지속적으로 증가할 것으로 전망됩니다.
그럼에도 불구하고, 향후 국내외 경쟁기업 중 기술력을 확보한 업체의 시장 진입이 활발해짐에 따라 Stocker 및 AGV/AMR 제조업체간 수주경쟁 심화로 인해 당사의 매출 및 수익성이 악화될 수 있습니다. 또한 고객사의 단가 인하 요구와 경쟁사들과 가격경쟁이 발생하여 납품가격이 인하될 경우 당사 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사의 최근 3개년 및 2024년 반기 재무제표 기준 주요 수익성 관련 재무비율 현황은 아래와 같습니다.

[수익성 관련 재무비율 추이]

(단위 : 백만원)

구분
2021년
2022년
2023년
2024년 반기
업종평균

매출액

34,572

51,732

61,300

30,740
-

매출총이익

6,440

6,331

7,497

5,866
-

매출액 총이익률
18.63%
12.24%
12.23%
19.08%
21.16%

영업이익

1,940

1,867

3,189

2,892
-

매출액 영업이익률
5.61%
3.61%
5.20%
9.41%
7.38%

당기순이익

2,541

405

3,132

3,445
-

매출액 순이익률
7.35%
0.78%
5.11%
11.21%
6.28%

주) 업종평균은 한국은행 경제통계시스템의 2022년 "C292. 특수 목적용 기계" 기준입니다.

당사의 매출액은 2021년 346억원에서 2023년 613억원으로 증가하며 큰 폭의 매출 성장률을 기록하고 있습니다. Stocker 제품의 안정적인 매출 성장과 더불어 2022년부터 AGV/AMR 사업에서의 대규모 물류로봇 도입 프로젝트 수주를 통해 매출액 규모가 크게 증가하였습니다.다만 현재까지 초기 시장에 속하는 물류로봇 사업은 표준화된 양산 제품이 부재함에 따라 고
객사별로 커스터마이징된 제품 개발이 필요하고, 제품 제조 후 공장 현장 환경에 맞추어 장비를 최적화하는 작업이 필요하는 등 프로젝트 기간이 장기간 소요되는 구조입니다. 특히, AGV 도입 대수가 증가할 수록 최적화 난이도가 급격하게 증가하기 때문에 하나의 Site에 물류로봇이 30대 이상 도입되는 대규모 프로젝트의 경우 설치 및 최적화에 장기간이 소요되는 특징이 있습니다.

한편, 당사는 2022년 회계감사 수검시 소재사업부의 실적 부진을 사유로 소재사업부를 현금창출단위로 하여 사용가치평가를 수행하였으며, 장부가액과 회수가능금액과의 차이인 약 22억원에 대하여 손상차손을 인식하였습니다

. 소재사업부의 토지와 건물 외 대부분의 유형자산에 대하여 손상차손을 인식함에 따라 단기간 내 추가적인 비용이 발생할 가능성은 높지 않을 것으로 판단됩니다.

당사의 최근 3사업연도 및 2024년 반기 매출 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

매 출

유 형

제 품 명

2021

년

2022

년

2023

년

2024년

반기

금액

비율

금액

비율

금액

비율

금액

비율

제품

Stocker

28,390

82.12%

28,847

55.76%

37,668

61.45%

21,935

71.35%

AGV/AMR

3,161

9.14%

20,034

38.73%

18,460

30.11%

2,343

7.62%

기타장비

1,326

3.84%

-

-

2,491

4.06%

1,210

3.94%

Job change
1,281
3.71%
2,402
4.64%
1,469
2.40%
3,588
11.67%

기타매출

324

0.94%

249

0.48%

1,092

1.78%

1,629
5.30%

용역매출

90

0.26%

201

0.39%

121

0.20%

35

0.11%

합 계

34,572

100.00%

51,732

100.00%

61,300

100.00%

30,740

100.00%

당사는 2022년부터 대규모 AGV 프로젝트를 다수 수행함에 따라 해당 사업부문에서의 높은 원가율이 당사 전체 이익률 감소의 주요 원인으로 작용하였습니다. 2021년 AGV/AMR의 매출액은 32억원 수준으로, 주로 현장별 10대 이하의 소규모 AGV/AMR 프로젝트 진행을 통해 준수한 원가율을 보였으나, 2022년과 2023년 각각 대규모 프로젝트 수행에 따라 원가율이 크게 증가하였습니다.

대규모 AGV 프로젝트 수주를 원인으로 당사의 AGV/AMR 매출은 2022년 200억원, 2023년 185억원으로 2021년 대비 크게 증가하였으나, 2024년 반기 기준 23억원으로 감소하는 모습을 보이고 있습니다. 당사는 AGV/AMR 사업부문의 수익성 제고를 위해 선별적인 수주를 수행함에 따라 매출에서 차지하는 비중이 감소하였으며, 상대적으로 높은 수익성을 보이는 디스플레이용 AGV/AMR 매출을 2024년부터 확대하고 다양한 산업군을 대상으로 고객사를 지속적으로 다변화할 계획입니다.

[2024년 반기 기준 AGV/AMR 수주잔고 현황]

(단위 : 백만원)

산

업군

수

주잔고

매출 인식연도(예정)

수량
금액
2024년
2025년

디스플레이
9
4,870
4,517
353

반도체
2
169
169
-

2차전지
-
89
89
-

합 계
11
5,128
4,775
353

다만, 당사의 핵심 제품으로 매출의 과반 이상을 차지하고 있는 반도체 Stocker의 경우 안정적인 이익률이 지속 유지되고 있습니다. 또한 AGV/AMR 부문에서도 다수의 프로젝트 수주 경험을 통해 수행 기간을 지속적으로 단축하고 있으며, 특히 자체 개발한 AGV의 하드웨어와 소프트웨어(ACS)를 함께 납품하며 운용 최적화에서의 경쟁우위를 확보하였습니다.당사는 Stocker의 원가율 정상화와 더불어 AGV/AMR의 현장 설치 및 최적화 기간 단축, 부품 원가 절감 등을 통해 AGV/AMR 부문 이익률이 개선되었으며, 그에 따라 2024년 반기 기준 영업이익률이 9.41%로 증가하며 업종평균 대비 높은 수치를 기록하고 있습니다.

Job Change는
고객사 요구사항에 따른 개조 서비스 및
On-Call
대응에 따른
A/S시 발생하며, 이러한 Job Change 수요는 시장 환경 및 고객사의 사업전략 등에 따라 변동됩니다. 다만, 2012년부터 납품을 시작한 Stocker 장비에대한 내용연수가 도래됨에 따라 이러한 개조 수요는 지속적으로 발생할 것으로 기대되며,
2024년 상반기 36억원 규모의 Job Change 매출 중 25억원 가량은 과거 삼성전자향으로 납품이 이루어진 반도체 Stocker를 대상으로 발생하였습니다.

한편, 당사는 2023년 기준 매출액이 전년대비 18.5% 상승하였음에도 불구하고 판매비와관리비 증가율은 6.7% 수준에 그치는 등 판관비 중 고정비의 비율이 큰 당사의 특성상 매출액 증가에 따라 이익률의 개선이 크게 나타나는 효과를 기대할 수 있습니다. 다만, 2024년 반기의 경우 추가적인 인원 채용으로 인한 급여성 비용 증가, 지정감사 비용 등의 증가를 원인으로 판매비와관리비 비중이 9.67%로 다소 증가하였습니다.

[매출액 대비 판관비 비중]

(단위: 백만원)

구 분
2021년
2022년
2023년
2024년 반기

매출액
34,572
51,732
61,300
30,740

판매비와관리비
4,500
4,464
4,309
2,974

매출액 대비 판관비 비율
13.02%
8.63%
7.03%
9.67%

당사 반도체 Stocker의 최종 고객사인 삼성전자는 반도체 수요의 급격한 증가에 대비하여 생산라인 확대를 계획하고 있고, 산업계 전반에 물류로봇 수요가 지속적으로 상승하고 있는 상황으로, 주요 제품을 통한 매출 및 이익 규모는 지속적으로 증가할 것으로 전망됩니다.그럼에도 불구하고, 향후 국내외 경쟁기업 중 기술력을 확보한 업체의 시장 진입이 활발해짐에 따라 Stocker 및 AGV/AMR 제조업체간 수주경쟁 심화로 인해 당사의 매출 및 수익성이 악화될 수 있습니다. 또한 고객사의 단가 인하 요구와 경쟁사들과 가격경쟁이 발생하여 납품가격이 인하될 경우 당사 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

나. 재무안정성 관련 위험 당사의 부채비율은 2021년 143.73%, 2022년 234.81%, 2023년 192.28%로 업종평균 대비 높은 수준을 유지했으나, 2024년 반기 기준 98.43%로 큰 폭의 개선이 이루어졌습니다. 한편, 최근 3개년 및 2024년 반기 당사의 유동비율과 당좌비율은 업종 평균 대비 낮은 수준을 보이고 있습니다. 당사는 영업활동으로 창출된 현금과 자본시장에서의 자금조달 등을 통해 적정 부채비율을유지하기 위한 노력을 계속하고 있으며, 향후 예상되는 매출과 이익 수준을 고려할 때 부채비율은 점진적으로 개선될 것으로 판단됩니다.

그럼에도 불구하고,
대내외적 불확실성에 따른 전방시장 수요 감소로 인해 당사 수익성이 악화될 경우 재무안정성에도 부정적인 영향이 미치게 되며, 향후 연구개발 및 신규사업 진출에 따라 큰 규모의 투자비용 및 고정비용 등이 증가할 경우 비용 부담이 발생할 수 있습니다. 또한, 대내외적인
경영 환경의 악화
, 신사업 부진
, 수주 감소 등으로 회사의 재무 상황이 악화되는 경우 당사의 재무안정성 및 유동성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으
므로 투자자께서는 당사의 재무 안정성 및 현금흐름
, 유동성 관련 위험요인을 면밀히 검토하시고 투자에 임해주시기 바랍니다
.

당사의 최근 3개년 및 2024년 반기 기준 주요 재무안정성 지표는 다음과 같습니다.

[주

요 재무안정성 지표]

(단위: 백만원)

구분

2021

년

(제
12기
)

2022

년
(제
13기
)

2023

년
(제
14기
)

2024년 반기 (제15기)
업종평균

부채총계

23,819

38,564

38,811

30,451
-

자본총계

16,572

16,424

20,185

30,938
-

부채비율
143.73%
234.81%
192.28%
98.43%
101.35%

단기차입금

5,920

4,679

6,820

5,000
-

장기차입금

5,138

9,065

2,865

2,865
-

유동성장기차입금

537

1,533

6,650

4,350
-

유동리스부채

60

47

52

32
-

리스부채
-

16

3

-
-

차입금의존도
28.85%
27.90%
27.78%
19.95%
28.08%

주
)

업종평균은 한국은행 경제통계시스템의 2022년 "C292. 특수 목적용 기계" 기준입니다.

당사의 부채비율은 2021년부터 2023년 말까지 업종 평균 수치인 101.35%보다 높은수준을 유지하고 있습니다. 부채비율 상승의 주요 요인으로는 운영자금 확보 및 시설투자를 위한 장단기차입금의 지속적인 증가가 있습니다. 당사는 2022년 4공장 건설,2023년 6공장을 건설하였으며, 해당 설비투자를 위한 약 25억원 규모의 장기차입금이 발생하였습니다.차입금 외에도 비이자발생부채인 계약부채, 매입채무도 당사의 부채비율에 영향을 미쳤습니다. 2022년 기말시점 Stocker 및 AGV/AMR과 관련하여 진행 중인 프로젝트에 대한 계약부채가 약 72억원 가량 증가하였고 매입채무와 미지급금이 각각 20억원, 30억원 증가함에 따라 부채 규모가 증가하였습니다.2024년 반기의 경우 2024년 초 외부투자로부터 유입된 자기주식 처분 대가 89억원 및 약 34억원의 당기순이익 발생을 원인으로 자본 총계가 크게 증가하였으며, 그 결과 부채비율이 2023년 192.28% 대비 98.43% 수준으로 크게 감소하였습니다. 다만 자산총액 대비 차입금 비율을 나타내는 차입금의존도는 업종 평균과 유사한 수준으로 안정적인 관리가 이루어지고 있으며, 사업 확대에 따른 매출채권 및 계약자산의 큰 폭의 증가와 지속적인 시설투자로 인한 유형자산 증가 등으로 자산규모는 꾸준하게 증가하고 있습니다.다음은 최근 3개년 및 2024년 반기 기준 당사의 유동비율과 당좌비율입니다.

[유

동비율 및 당좌비율]

(단위: 백만원)

구분

2021

년

(제
12기
)

2022

년
(제
13기
)

2023

년
(제
14기
)

2024년 반기 (제15기)
업종평균

유동자산

15,157

35,694

38,699

38,158
-

재고자산

10,569

23,305

16,463

16,141
-

유동부채

16,467

27,845

34,747

26,515
-

유동비율
92.04%
128.19%
111.37%
143.91%
162.95%

당좌비율
27.87%
44.49%
63.99%
83.04%
114.08%

주
)

업종평균은 한국은행 경제통계시스템의 2022년 "C292. 특수 목적용 기계" 기준입니다.

최근 3개년 및 2024년 반기 당사의 유동비율 및 당좌비율은 업종 평균 대비 낮은 수준을 보이고 있습니다. 2022년 기말의 경우 대규모 AGV 사업 프로젝트의 완료 지연으로 전기 대비 재고자산 규모가 약 130억원 가량 증가하였고 총 수주금액이 큰 대형 프로젝트를 진행함에 따라 매출채권 및 계약자산도 큰 폭으로 증가하여 유동자산 규모가 전년 대비 크게 증가하는 모습을 보였습니다. 다만, 기말 시점에 진행 중인 Stocker 및 AGV/AMR 관련 프로젝트에 대한 계약부채와 매입채무 및 미지급금이 크게 증가함에 따라 큰 폭의 유동비율 개선은 이루어지지 않았습니다. 당사는 영업활동으로 창출된 현금과 자본시장에서의 자금조달 등을 통해 적정 부채비율을 유지하기 위한 노력을 계속하고 있으며, 향후 예상되는 매출과 이익 수준을 고려할 때 부채비율은 점진적으로 개선될 것으로 판단됩니다. 2024년 반기말 기준 당사의 총 차입금은 122억원으로, 2023년 대비 약 40억원 감소하였으며, 향후 만기가 도래하는 차입금에 대해서는 지속적으로 상환해 나갈 계획입니다. 그럼에도 불구하고, 대내외적 불확실성에 따른 전방시장 수요 감소로 인해 당사 수익성이 악화될 경우 재무안정성에도 부정적인 영향이 미치게 되며, 향후 연구개발 및신규사업 진출에 따라 큰 규모의 투자비용 및 고정비용 등이 증가할 경우 비용 부담이 발생할 수 있습니다. 또한, 대내외적인
경영 환경의 악화
, 신사업 부진
, 수주 감소 등으로 회사의 재무 상황이 악화되는 경우 당사의 재무안정성 및 유동성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으
므로 투자자께서는 당사의 재무 안정성 및 현금흐름
, 유동성 관련 위험요인을 면밀히 검토하시고 투자에 임해주시기 바랍니다
.

다. 재고자산 관련 위험

당사의 재고자산 회전율은 2021년 6.45회에서 2024년 반기 3.77회로 감소하는 모습을 보이고 있습니다. 자동화 물류 장비인 Stocker와 물류로봇 AGV/AMR은 주문 후 생산방식으로 이루어지는 바, 재고자산 수령까지 장기간 소요되는 핵심 원재료는 선제적으로 매입하고 이외 원재료는 수요에 맞게 적시에 주문하는 형태입니다. 또한 진행 중인 프로젝트별로 원가를 인식하고 있음에 따라 연말에 진행 중인 프로젝트의 수와 금액으로 재고자산 수준이 결정됩니다.

또한, 입고에 장기간이 소요되는 재고자산은 공급 차질을 예방하기 위해 안전재고 차원에서 선 매입하고 있습니다. 당사가 보유 중인 재고자산은 고객사의 주문에 맞추어 발주가 진행됨에 따라 사용가치가 없는 재고자산에 대해서는 재고자산 평가충당금을 설정함으로써 재고자산의 평가를 적정하게 유지하고 있습니다. 이처럼 당사는 사업 구조 특성상 불필요한 상시재고의 보유 유인이 적고 주문에 의한 생산방식으로 인하여 재고자산의 장기화가 발생될 확률이 낮은 편이나,
고객사 인도 지연으로 인한 장기보유재고 증가, 시가 하락 등의 사유가 발생할 경우 재고자산 평가손실충당금이 증가할 수 있으며, 이에 따라 당사의 재무안정성 및 수익성이 악화될 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사의 재고자산은 원재료와 재공품으로 구성됩니다. 당사는 재고자산을 취득원가와순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있으며 원재료는 총평균법, 재공품은 개별법으로 결정하고 있습니다. 원재료에는 Stocker 및 AGV/AMR 제작에 소요되는 컨트롤러, 프레임, 휠 등이 있으며
제작

중인

제품에

대해서는

재공품으로

계상하고

있습니다
.

[
최

근 3개년 및 2024년 반기 재고자산 현황]

(단위: 백만원)

구분

2021

년

(제
12기
)

2022

년
(제
13기
)

2023

년
(제
14기
)

2024년 반기 (제15기)

원재료

108
1,116
641
678

재

공품

10,461
22,189
15,822
15,463

합 계
10,569
23,305
16,463
16,141

재고자산평가충당금
-
-
-
-

당사는 프로젝트 수주 및 계약 체결시 장비 및 셋업에 대한 부분을 구분하여프로젝트로 관리하고 있으며 총 계약금의 일정 비율을 선수금으로 수령하여 이를계약부채로 인식하고 있습니다
.
당사는 매출을 진행기준으로 인식하고 있지 않음에 따라 장비의 제작 완료 후 출고 이전까지는 장비에 대한 투입금액을 재고자산으로 인식하고 있으며
,
제품의 출고시 계약부채를 제거하고 매출 및 매출원가를 인식하고 있습니다
.

거래처별로 계약금 외 중도금 및 잔금의 지급 등 결제 조건은 상이하나 출고되었으나 청구되지 않은 부분은 이를 계약자산으로 인식하고 있습니다
.
일반적으로 검수 완료 이후 셋업에 대한 투입금액에 대하여 매출 및 매출원가를 인식하며
,
고객사에 잔금을 청구하여 계약자산을 매출채권으로 인식하고 있습니다
.

[당사 제품별 수주, 매출인식 현황]

(단위: 백만원)

구분
2021년
2022년
2023년
2024년 반기

수주
매출
비율
수주
매출
비율
수주
매출
비율
수주
매출
비율

STK
32,955
28,390
86.15%
44,353
28,847
65.04%
35,034
37,668
107.52%
23,851
21,935
91.96%

AGV/AMR
18,852
3,161
16.77%
16,970
20,034
118.06%
11,370
18,460
162.36%
1,809
2,343
129.52%

기타장비
280
1,326
473.32%
2,336
-
0.00%
2,685
2,491
92.78%
2,705
1,210
44.74%

Job Change
1,385
1,281
92.46%
1,840
2,402
130.54%
4,145
1,469
35.44%
5,301
3,588
67.69%

기타매출
685
414
60.50%
425
449
105.75%
1,992
1,213
60.87%
1,114
1,664
149.48%

합계
54,157
34,572
63.84%
65,923
51,732
78.47%
55,226
61,300
111.00%
34,779
30,740
88.39%

주) 비율은 당해연도 매출/수주 수치임

출처 : 당사 제시

당사의 최근 3개년 및 2024년 반기 재고자산 회전율은 다음과 같습니다.

[
재고자산

회전율

현황
]

(단위: 백만원)

구분

2021

년

(제
12기
)

2022

년
(제
13기
)

2023

년
(제
14기
)

2024년 반기 (제15기)
업종평균

매출액
34,572
51,732
61,300
30,740
-

평균

재고자산

5,358
16,937
19,884
16,302
-

재고자산회전율
(
회
)

6.45
3.05
3.08
3.77
9.66

주
1)

업종평균은 한국은행 경제통계시스템의 2022년 "C292. 특수 목적용 기계" 기준입니다.

주
2)

평균

재고자산
= {(
기초재고자산＋기말재고자산
)÷2},
재고자산

회전율
= (
매출액
÷
평균

재고자산
)

당사의 평균 재고자산은 2021년 5,358백만원에서 2022년 16,937백만원으로 증가하였으며, 매출 증가율 대비 큰 폭으로 재고자산이 증가함에 따라 재고자산회전율은 2021년 6.45회에서 2022년 3.05회로 감소하였습니다. 당사는 2022년부터 대규모의 AGV/AMR 프로젝트를 수행하였고 그에 따라 기말시점 진행 중인 프로젝트에서 재공품으로 인식되는 금액이 크게 나타나 전체 재고자산이 급증하였습니다. 2024년 반기말 기준 재고자산회전율은 3.77회로 업종평균인 9.66을 하회하고 있습니다. 당사와 같이 제작부터 매출인식까지 장기간이 소요되는 기업 뿐 아니라 상대적으로 짧은 기간 내 제작이 가능한 기업을 포함하고 있어 업종평균 재고자산회전율과 당사 재고자산회전율 간 괴리가 존재합니다. 당사의 높은 재고자산 수준은 일부 원재료에 대한 안전재고 보유와 더불어 Stocker의 경우 수주로부터 시운전까지 5~7개월, AGV/AMR의 경우 6~9개월 이상 장기간 소요되어 기말시점에 다수의 프로젝트가 재공품으로 인식되는 영업적인 특성에 기인합니다. 2024년 반기 기준 당사는 12개월 이상의 장기체화 재고자산이 존재하지 않으나 제작기간이 12개월 이상으로 길어지는 경우 일부 장기 보유 재고자산이 발생할수 있습니다.

[2024년 반기 기준 재고자산 연령분석 현황]

(단위: 백만원)

구분
합계
연령분석
평가충당금

3개월 이내
3개월 ~6개월
6개월 ~12개월
12개월 초과

원재료
678
430
-
248
-
-

재공품
15,463
8,513
4,043
2,907
-
-

합계
16,141
8,943
4,043
3,155
-
-

당사의 매출은 대부분 주문 후 생산방식으로 이루어지는 바, 재고자산 수령까지 장기간 소요되는 핵심 원재료는 선제적으로 매입하고 이외 원재료는 수요에 맞게 적시에 주문하는 형태입니다. 또한 진행 중인 프로젝트별로 원가를 인식하고 있음에 따라 연말에 진행 중인 프로젝트의 수와 금액으로 재고자산 수준이 결정됩니다.

또한, 입고에 장기간이 소요되는 재고자산은 공급 차질을 예방하기 위해 안전재고 차원에서 선 매입하고 있습니다. 당사가 보유 중인 재고자산은 고객사의 주문에 맞추어발주가 진행됨에 따라 사용가치가 없는 재고자산에 대해서는 재고자산 평가충당금을설정함으로써 재고자산의 평가를 적정하게 유지하고 있습니다.이처럼 당사는 사업 구조 특성상 불필요한 상시재고의 보유 유인이 적고 주문에 의한생산방식으로 인하여 재고자산의 장기화가 발생될 확률이 낮은 편이나, 고객사 인도 지연으로 인한 장기보유재고 증가, 시가 하락 등의 사유가 발생할 경우 재고자산 평가손실충당금이 증가할 수 있으며, 이에 따라 당사의 재무안정성 및 수익성이 악화될수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

라. 매출채권 회수 지연 위험당사의 주요 매출처는 재무구조가 우량한 국내 대기업으로, 매출채권에 대해 안정적인 대금 회수가 이루어지고 있습니다. 당사의 과거 3개년 및 2024년 반기말 기준 매출채권회전율은 3.48회로 업종평균 대비 열위한 수준입니다. 당사가 매출채권을 보유하고 있는 거래처를 기준으로 부도업체는 존재하지 않습니다. 또한 당사는 연령분석을 통해 매출채권을 관리하고 있으며 계약에 명시된 결제기한 준수를 원칙으로 매월 영업 담당자가 미회수 채권에 대한 현황을 확인하고 회수 지연 가능성을 최소화하고 있습니다.
다만, 향후 당사의 매출 규모가 증가하고 매출처가 다변화되는 상황에서 매출채권 회수의 지연 및 대손충당금 추가 설정에 따른 대손상각비 인식으로 인해 당사의 재무상태, 수익성 및 현금흐름에 부정적인 영향을 미칠 수 있고, 최종 고객사의 설비투자 감축 등으로 인해 매출처의 자금사정이 악회될 경우 당사의 재무안정성 및 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사의 주요 매출처는 재무구조가 우량한 국내 대기업으로, 매출채권에 대해 안정적인 대금 회수가 이루어지고 있습니다. 다만 당사가 납품하는 자동화 설비는 최종 고객사의 설비투자 계획에 따라 수주 및 매출 인식시기가 특정 시점에 편중될 수 있으며, 프로젝트 진행 시기 및 매출채권 인식 시점에 따라 기말 매출채권 잔액이 변동할 수 있습니다.당사의 최근 3개년 및 2024년 반기말 매출채권 및 매출채권회전율은 다음과 같습니다.

[
매출채권

회전율
]

(단위: 백만원)

구분

2021
년

2022
년

2023
년

2024년 반기
업종평균

매출액

34,572

51,732

61,300

30,740
-

평균

매출채권

10,171

10,037

16,896

17,681
-

매출채권회전율
(
회
)

3.40
5.15
3.63
3.48
5.36

주
1)

업종평균은 한국은행 경제통계시스템의 2022년 "C292. 특수 목적용 기계" 기준입니다.

주
2)

매출채권

회전율
= (
연환산
)
매출액
/
평균

매출채권

당사의 2024년 반기말 기준 매출채권회전율은 3.48회로 업종평균 대비 열위한 수준입니다. 이는 프로젝트 수행기간과 대금 회수 기일이 Stocker 대비 상대적으로 긴 AGV/AMR 매출이 2022년부터 증가한 것에 기인합니다.다만, 2024년 반기 기준 매출채권 잔액 중 6개월 이상 경과한 채권의 비중은 13.7% 수준이며, 6개월 이상 경과한 매출채권 중 C사 대상의 매출채권 잔액은 최종 고객사의 설비투자 지연에 따라 잔금을 회수하지 못한 건으로 2024년 9월 내 대금 전액의 회수가 이루어질 예정입니다.

[
2024

년

반기 기준 매출채권

연령분석

현황
]

(
단위
:
백만원
)

구

분

매출채권

잔액

3
월미만

3~6
월

미만

6~12
월

미만

1
년이상

대손충당금

A사
7,247
7,247
-
-
-
-

B사
2,113
2,113
-
-
-
-

C사
1,270
164

1,105
-
-

D사
906
658
-
-
247
11

기타
2,366
779
-
821
766
77

합 계
13,397
10,750
813
1,116
719
33

증권신고서 제출일 현재 당사가 매출채권을 보유하고 있는 거래처를 기준으로 부도업체는 존재하지 않습니다. 또한 당사는 연령분석을 통해 매출채권을 관리하고 있으며 계약에 명시된 결제기한 준수를 원칙으로 매월 영업 담당자가 미회수 채권에 대한 현황을 확인하고 회수 지연 가능성을 최소화하고 있습니다.다만, 향후 당사의 매출 규모가 증가하고 매출처가 다변화되는 상황에서 매출채권 회수의 지연 및 대손충당금 추가 설정에 따른 대손상각비 인식으로 인해 당사의 재무상태, 수익성 및 현금흐름에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 또한, 매출처의 요청으로 회수기간을 연장하거나 최종 고객사의 설비투자 감축 등으로 인해 매출처의 자금사정이 악화될 경우 당사의 재무안정성 및 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

마. 매출처 편중 위험당사는 반도체 Stocker를 비롯하여 디스플레이, 자동차, 2차전지 등 다양한 산업군을 대상으로 자동화 물류 시스템을 공급하고 있습니다. 2023년 기준 당사의 매출액 상위 3개업체 대상 매출비중은 96.3%로, 2021년 88.5%, 2022년 85.7% 대비 증가하였습니다. 이는 삼성전자의 반도체 설비투자 확대에 따라 최대 매출품목인 반도체 Stocker의 매출규모가 2022년 대비 2023년 크게 증가한 것에 기인합니다. 다만, 2024년 반기 기준 해당 매출비중은 84.7%수준으로 감소하였습니다.당사는 특정 업체에 대한 매출 의존도를 낮추기 위해 해외 영업을 통한 해외 매출처 확보, AGV/AMR 목표시장 다각화를 포함하여 8인치 반도체 OHT 장비 개발, 항만 AGV System 사업 진출 등 신규 매출처 확보를 위해 연구개발 및 영업활동을 지속하고 있습니다.
이와 같은 매출처 다변화를 위한 노력을 통해 특정 매출 품목에 대한 편중 위험은 점차적으로 낮아질 것으로 판단됩니다. 그럼에도 불구하고 매출처가 편중된 상황으로 인해 향후 주요 매출처가 시장 내에서 지위가 약화되거나 설비 최종 고객사가 투자 계획을 연기 또는 감소할 경우 혹은 주요 매출처와의 관계 악화로 수주금액이 감소할 경우 당사의 실적과 사업성에 부정적인 영향이 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 반도체 Stocker를 비롯하여 디스플레이, 자동차, 2차전지 등 다양한 산업군을 대상으로 자동화 물류 시스템을 공급하고 있습니다. 2023년 기준 매출액 상위 3개업체 대상 매출비중은 96.3%로, 2021년 88.5%, 2022년 85.7% 대비 증가하였습니다. 이는 삼성전자의 반도체 설비투자 확대에 따라 최대매출품목인 반도체 Stocker의 매출규모가 2022년 대비 2023년 크게 증가한 것에 기인합니다. 다만, 2024년 반기 기준 해당 매출비중은 84.7%수준으로 감소하였습니다.장비 업계 특성상 최종 고객사의 설비투자 계획에 따라 수주금액이 달라지고 그에 따른 고객사별 실적의 변동성이 존재합니다. 물류로봇 수요 확대에 따라 2022년부터 AGV/AMR 매출이 증가하였고, AGV/AMR 사업 확대에 따라 고객사가 지속적으로 다변화되고 있는 상황입니다.

[
최근
3
개년

및 2024년 반기 주요

매출처
]

(
단위
:
백만원
)

구분
업종

2021
년

2022
년

2023
년

2024
년 반기

금액
비중
금액
비중
금액
비중
금액
비중

A사
반도체
26,503
76.66%
23,771
45.95%
38,237
62.38%
22,664
73.73%

B
사

자동차
1,022
2.96%
15,386
29.74%
10,673
17.41%
551
1.79%

C
사

반도체, 이차전지
3,069
8.88%
1,145
2.21%
10,111
16.49%
262
0.85%

D
사

디스플레이
-
-
5,164
9.98%
859
1.40%
1,522
4.95%

E사
디스플레이
743
2.15%
1,829
3.54%
141
0.23%
104
0.34%

F사
디스플레이
-
-
852
1.65%
48
0.08%
424
1.38%

G사
디스플레이
-
-
-
-
-
-
1,834
5.97%

기타
-
3,235
9.36%
3,586
6.93%
1,231
2.01%
3,379
10.99%

합계
-
34,572
100.0%
51,732
100.0%
61,300
100.0%
30,740
100.00%

당사는 특정 업체에 대한 매출 의존도를 낮추기 위해 해외 영업을 통한 해외 매출처 확보, AGV/AMR 목표시장 다각화를 포함하여 8인치 반도체 OHT 장비 개발, 항만 AGV System 사업 진출 등 신규 매출처 확보를 위해 연구개발 및 영업활동을 지속하고 있습니다.이와 같은 매출처 다변화를 위한 노력을 통해 특정 매출 품목에 대한 편중 위험은 점차적으로 낮아질 것으로 판단됩니다. 그럼에도 불구하고 매출처가 편중된 상황으로 인해 향후 주요 매출처가 시장 내에서 지위가 약화되거나 설비 최종 고객사가 투자 계획을 연기 또는 감소할 경우 혹은 주요 매출처와의 관계 악화로 수주금액이 감소할 경우 당사의 실적과 사업성에 부정적인 영향이 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

바. 소송 또는 분쟁 관련 위험증권신고서 제출일 현재 당사가 진행 중인 소송사건은 두 건 존재합니다. 해당 소송사건은 모두 과거 소재사업본부장으로 근무한 과거 임직원과의 분쟁이며, 두 사건 모두 당사가 1심 승소하였으며, 판결 내용을 고려할 때 당사의 패소 가능성은 제한적일 것으로 예상됩니다.
당사는 소송사건의 내용 및 소송가액 등을 고려할 때 소송 결과가 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 아니할 것으로 판단하고 있습니다.
다만, 상기 소송 결과를 완벽히 예측할 수 없으며 예기치 못한 법률적 리스크가 발생할 경우 당사의 영업활동에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시길 바랍니다.

증권신고서 제출일 현재 당사가 진행 중인 소송사건은 다음과 같습니다.

[소송사건 목록]

(단위: 백만원)

일자
사건번호
사건명
관할법원
원고
피고
소송가액
비고

'22.03.30
2022가합51295
대여금
대구지방법원서부지원
제닉스(주)
정OO
50
원고 승소, 2심 진행 중

'22.07.06
2022가합51301
특허이전잔금 지급청구 등
대구지방법원서부지원
정OO
제닉스(주)
190
원고 패소, 2심 진행 중

당사는 과거 소재사업본부장으로 근무한 정OO과 상기 두 건의 소송사건을 진행 중에 있습니다. 2018년 6월 25일 당사는 대여금 50백만원을 지급하는 내용의 소비대차계약을 정OO과 체결하고 이를 지급하였습니다. 이후 2021년 9월 정OO이 징계해고 되며 소비대차계약에 따른 대여금 변제기가 도래하였고, 대여금 반환을 요구하였으나 이를 거절하여 지급한 대여금을 회수하지 못함에 따라 대여금 반환청구로 피고인 정OO를 기소하였습니다.2024년 1월 25일 해당 소송에 대하여 당사가 승소하였으며, 피고는 이에 항소하여 대구고등법원에서 항소 절차를 진행하고 있습니다. 상기 당사가 제기한 소송사건에 대한 반소로 정OO는 당사와 체결한 특허이전 및 소재사업 계약상 매출 2억원 이상 달성시 인센티브로 150백만원, 5년간 근무 보장에 따른 연봉 60백만원의 미이행에 따른 손해배상 90백만원에서 대여금 금액을 차감한 잔금 190백만원의 지급청구 등에 대해 소송을 제기하였습니다. 해당 사건은 피고에 대한 인센티브 지급조건이 달성되지 않았고 2021년 1월 27일 당사자간 합의로 계약이 해제되었기에 피고의 인센티브 청구는 무효하며, 피고의 부당해고를 인정할만한 증거가 없다는 판단으로 반소 청구가 기각되었습니다. 피고는 이에 항소하여 대구고등법원에서 항소 절차에 진행 중인 상황입니다.두 사건 모두 당사는 1심 승소하였고, 승소 판결 내용을 고려할 때 당사의 패소 가능성은 제한적일 것으로 예상됩니다. 다만, 상기 소송 결과를 완벽히 예측할 수 없으며 예기치 못한 법률적 리스크가 발생할 경우 당사의 영업활동에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시길 바랍니다.

사. 핵심 인력 확보 및 이탈에 관한 위험당사가 영위하고 있는 자동화 물류 시스템 개발 및 공급 사업은 반도체, 디스플레이 등 클린 환경을 요구하는 산업부터 자동차, 2차전지 등 다양한 산업을 대상으로 하기 때문에, 전방산업의 물류 시스템에 대한 높은 이해와 제품의 고도화를 위한 지속적인 연구개발이 필수적입니다. 이에 당사는 별도의 연구소 및 설계부서를 운영함으로써 기술력을 제고하고 있고 고객사의 기술적 요구사항을 충족하기 위한 연구개발인력을 지속 확보하기 위해 노력을 기울이고 있습니다. 연구소는 단순 제품을 연구, 개발하는 역할 뿐만 아니라 제품의 테스트, 신규제품 개발, 공정프로그램 설계 등 당사 제품의 성능 향상 및 고객사 니즈에 부합하는 자동화 장비를 설계하고 제작하는 기여하고 있습니다. 또한 제품 개선에 대한 업무도 담당하며 고객사의 주요 요구사항을 즉각적으로 반영하여 개선함으로써 고객만족을 달성하기 위해 노력하고 있습니다.
또한 당사는 핵심 연구인력의 이탈을 방지하기 위하여 주식매수선택권을 부여하였으며, 우리사주조합을 설립하여 2022년 및 2023년 총 두 차례에 걸쳐 우리사주를 부여하였습니다. 당사는 기술력과 인적 자원이 회사의 핵심 경쟁력이라는 점을 인지하고 있으며, 연구개발 관련 인력에 대한 꾸준한 투자와 교육을 통해 회사의 기술과 자원을 관리하고 있습니다.
하지만 이와 같은 회사의 노력에도 불구하고 타 경쟁사로 핵심 인력이 이탈하거나, 추가 인력 채용에 있어 전문인력 확보가 어려울 경우 시장 내 당사의 경쟁력이 저하될 가능성이 존재합니다.

당사가 영위하고 있는 자동화 물류 시스템 개발 및 공급 사업은 반도체, 디스플레이 등 클린 환경을 요구하는 산업부터 자동차, 2차전지 등 다양한 산업을 대상으로 하기 때문에, 전방산업의 물류 시스템에 대한 높은 이해와 제품의 고도화를 위한 지속적인 연구개발이 필수적입니다. 이에 당사는 별도의 연구소 및 설계부서를 운영함으로써 기술력을 제고하고 있고 고객사의 기술적 요구사항을 충족하기 위한 연구개발인력을 지속 확보하기 위해 노력을 기울이고 있습니다.

[연구개발인력 비중]

구분
2021년
2022년
2023년
신고서 제출일 현재

연구
인력

62
72
74
82

총인원
132
153
172
185

연구
인력비율

46.97%
47,06%
43.02%
44.32%

당사의 연구개발 조직은 물류 설계 분야에서 20년 이상 경력을 보유한 박준호 연구소장 주도 아래, 기구설계 1, 2팀, PLC 제어팀, PC 제어팀, 전장설계 1, 2팀, 기업부설연구소로 구성되어 있으며, 팀별로 특허, 선행기술 개발에 대한 전담인력을 보유하고 있습니다. 연구소내 팀별 업무수행 내역은 다음과 같습니다.

[연구개발인력 인원현황]

구 분
인원수
업무수행 내역

연구소장

1

연구개발총괄

기구설계
1팀

10

자동화 장비기획
/
개발
,
기구설계 원가관리 등

기구설계
2팀

11

자동화 장비기획
/
개발
,
기구설계 원가관리 등

전장설계
1팀

8

자동화 장비기획
/
개발
,
전장설계 원가관리 등

전장설계
2팀

9

자동화 장비기획
/
개발
,
전장설계 원가관리 등

PLC제어팀

14

관제시스템 기획
/
개발
,
장비 제어설계
,
시운전
,
원가관리 등

PC제어팀

24

관제시스템 기획
/
개발
,
장비 제어설계
,
시운전
,
원가관리 등

기업부설연구소
(소재사업부
)

4

금속분말 제조
,
시제품 제작
,
개발 재고관리 등

선행기술개발팀
1
차세대 물류자동화 기술 관련 연구개발, R&D 전략 수립 등

합 계

82
-

주) 증권신고서 제출일 현재의 연구개발인력 현황입니다.

연구소는 단순 제품을 연구, 개발하는 역할 뿐만 아니라 제품의 테스트, 신규제품 개발, 공정프로그램 설계 등 당사 제품의 성능 향상 및 고객사 니즈에 부합하는 자동화 장비를 설계하고 제작하는 기여하고 있습니다. 또한 제품 개선에 대한 업무도 담당하며 고객사의 주요 요구사항을 즉각적으로 반영하여 개선함으로써 고객만족을 달성하기 위해 노력하고 있습니다.

연구소장은 이 모든 과정을 총괄하며 전반적인 물류 자동화 시장의 동향을 분석하고 당사의 새로운 성장 모멘텀이 될 수 있는 신규 자동화 장비에 대한 개발 업무에 매진하고 있습니다.

상기와 같이 당사는 연구개발 역량 강화를 위한 연구인력 확보와 더불어 핵심 연구인력의 이탈을 방지하기 위하여 주식매수선택권을 부여하였으며, 우리사주조합을 설립하여 2022년 및 2023년 총 두 차례에 걸쳐 우리사주를 부여하였습니다.

[연구개발인력 주식매수선택권 부여현황]

부여대상
소속부서
직급
부여 주식종류
부여 주식수
행사가격
행사기간
부여일자

안OO
기구설계1
과장
보통주
2,500
19,600
2027.02.24 ~ 2029.02.23
2024.02.23

권OO
기구설계1
과장
보통주
2,500
19,600
2027.02.24 ~ 2029.02.23
2024.02.23

최OO
기구설계2
과장
보통주
2,500
19,600
2027.02.24 ~ 2029.02.23
2024.02.23

김OO
PC제어
과장
보통주
2,500
19,600
2027.02.24 ~ 2029.02.23
2024.02.23

송OO
전장설계1
대리
보통주
2,500
19,600
2027.02.24 ~ 2029.02.23
2024.02.23

안OO
전장설계2
차장
보통주
2,500
19,600
2027.02.24 ~ 2029.02.23
2024.02.23

허OO
PLC제어
대리
보통주
2,500
19,600
2027.02.24 ~ 2029.02.23
2024.02.23

합계
17,500
-
-
-

주)
증권신고서 제출일 현재 부여된 주식매수선택권의 행사 내역은 없습니다.

[우리사주조합 내 연구개발인력 현황]

소속부서
부여 인원
부여 주식종류
주식수

기구설계1
안OO 과장 외 3인
보통주
14,705

기구설계2
이OO 부장 외 4인
보통주
29,596

PC제어
박OO 부장 외 5인
보통주
24,447

PLC제어
김OO 부장 외 7인
보통주
57,254

전장설계1
백OO 차장
보통주
2,000

전장설계2
오OO 사원
보통주
1,257

합계
129,259

당사는 기술력과 인적 자원이 회사의 핵심 경쟁력이라는 점을 인지하고 있으며, 연구개발 관련 인력에 대한 꾸준한 투자와 교육을 통해 회사의 기술과 자원을 관리하고 있습니다. 하지만 이와 같은 회사의 노력에도 불구하고 타 경쟁사로 핵심 인력이 이탈하거나, 추가 인력 채용에 있어 전문인력 확보가 어려울 경우 시장 내 당사의 경쟁력이 저하될 가능성이 존재합니다.

아. 임직원의 위법행위 발생 가능성에 따른 위험
당사

임직원

등
의 위법행위가 발생할 경우, 이는 당사의 법규 위반으로 이어질 수 있고 당사에 대한 제재 및 소송으로 연결 될 수 있습니다. 당사가 예상하지 못하는 사유로

임직원
이 법규를 위반할 경우 당사는 감독기관의 제재 또는 외부기관으로부터의 소송

등
이 발생할 수 있으며 이는 당사의 사업, 영업성과 또는 재무상태에 부정적 영향을 미칠 수 있으니

투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

임직원
등의 위법행위는 당사의 법규 위반으로 이어질 수 있고, 이는 당사에 대한 제재 및 소송으로 연결될 수 있으며, 나아가 당사의 평판 훼손 혹은 재무적 손실을 야기할 수 있습니다.

위법행위는 영업 중 거짓된 정보의 제공 또는 사기 행위, 비인가 또는 비도덕적 행위에 대한 은폐, 고지되지 않거나 관리되지 않는 위험 또는 당사의 평판을 손상시키는 결과를 가져오는 행위, 또는 법령, 규정 및 절차를 준수하지 않는 행위

등을 포함할 수 있습니다.

당사는 위와 같은 위법행위를 방지하기 위하여
윤리강령 등 각종 규정 제정, 임직원

위법행위
예방 교육 등 다양한 방법을 통해 임직원으로 하여금 법규를 위반하는 행위를 하지 않도록 하기 위하여 지속적으로 노력하고 있습니다.
이
러한 노력에도 불구하고
임직원 등의 위법행위를 항상 사전에 방지할 수는 없으며, 예상하지 못하는 사유로 임직원이 법규를 위반할 경우 당사는 감독기관의 제재 또는 외부기관으로부터의 소송 등이 발생할 수 있습니다. 이는 당사의 사업, 영업성과 또는 재무상태에 부정적 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

자. 내부회계관리제도 및 내부통제 관련 위험

당사는 신뢰할 수 있는 회계정보 작성 및 공시를 위하여 회계의 부정과 오류를 예방하고 적시에 발견할 수 있도록 회계시스템을 관리/통제하며, 회사의 재무제표가 한국채택국제회계기준에 따라 작성, 공시되었는지의 여부에 대한 합리적 확신을 제공하기 위하여

내부회계
관리제도 시스템을 구축하였습니다.

당사는 내부통제를 위한 규정 및 조직을 구축하여 우발상황이 발생하지 않도록 상시 모니터링을 수행하고 있습니다.

그럼에도 불구하고

내부회계

관리조직이 적절히 운영되지 않거나 혹은 외부감사인이

내부회계

관리 운영실태를 감사한 결과 중요한 취약점이 발견될 시에는 각종 제재사항에 해당할 수 있습니다.
투자자께서는 이점 유의하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

당사는 신뢰할 수 있는 회계정보 작성 및 공시를 위하여 회계의 부정과 오류를 예방하고 적시에 발견할 수 있도록 회계시스템을 관리/통제하며,
회사의 재무제표가 한국채택국제회계기준에 따라 작성, 공시되었는지의 여부에 대한 합리적 확신을 제공하기 위하여

내부회계

관리제도 시스템을 구축하였습니다.(1)

내부회계
관리 담당업무 조직도

구분
직책
성명
담당업무
겸임업무

내부회계

관리책임자

대표이사
배성관

1. 매 결산마다 이사회에 제출하는

내부회계

관리 운용실태 평가, 이사회 보고

2. 평가보고서 비치

3. 수시로

내부회계

관리 운영 상태 점검

경영총괄

내부회계

관리자

경영지원실장
배성완

1. 매 결산마다 이사회 및 감사에게 규정에 따른 운용실태에 관해 보고

2.

내부회계

관리규정의 정비와 운영

경영지원총괄

내부회계

관리실무자

회계파트장
김승용

내부회계

관리제도의 운영을 통하여

내부회계

관리자를 지원하고 기업회계기준에 따라 회계정보를 처리

공시/회계

(2)

내부회계

관리자의 인적사항

소속기관 및 부서
성명
생년월
학력 및 주요경력

제닉스㈜

경영지원

실장

배
성완

1975

년
01
월

2000.
02

원

광대학교 경영학 학사
2000.07 ~ 2004.02 J&J교

육미디어 회계팀 사원

2004.02 ~ 2007.02 동해화학 경영지원팀 대리

2007.02 ~ 2013.04

에스케이엠앤서비스㈜ 회계팀 과장

2014.07 ~ 2014.12

㈜
SG다인힐 회계팀 차장

2015.05 ~ 2016.11

제주금시㈜ 경영지원팀 부장

2022.05 ~ 2023.03

알파원㈜ 경영지원실장

2016.12 ~
현재 제닉스㈜ 경영지원실장

당사는
2023
년
9
월부터

1
1
월까지 한서회계법인으로부터 내부회계관리제도 구축에 대한 자문을 받아 재무제표의 작성에 합리적인 확신을 제공하기 위하여 고안된 프로세스인 업무기술서와 통제를 수립하였습니다
. 2023
년
1
2월
01
일 이사회 결의로 내부회계관리규정을 제정하여 배성관 대표이사를 내부회계책임자
,
배성완 이사를 내부회계관리자
,
김승용 과장을 내부회계실무자로 지정하고 동 제도를 시범운영 하면서 상장 이후 본격적인 운영을 위한 준비를 진행하고 있습니다
.

외감법상 상장한 연도부터 내부회계관리제도가 적용됨에 따라 증권신고서 제출일 현재까지 내부회계관리제도의 관리·운영에 대해 별도의 평가 또는 검토는 수행되지 않았습니다
.
따라서 당사의 내부회계관리자가 보고한 내용
,
감사가 보고한 내용
,
감사인이 감사보고서에 표명한 종합의견 등은 없습니다
.
당사는 상장 이후
2024
년 사업연도에 대한 내부회계관리제도 관리·운영에 대하여 내부회계관리자 및 감사의 평가
,
외부감사인으로부터 내부회계관리제도 종합의견을 득하여 공시할 예정입니다
.

한편, 당사는 新외감법 시행으로 자산총액 1천억원 이상인 상장사에게 제무제표 뿐만 아니라

내부회계

관리제도 외부감사 의무가 부여되고, 만약 2년 연속 비적정의견인 경우 코스닥시장 상장규정 제38조에 따라 상장적격성 실질심사 대상으로 지정됨을 인지하고 있습니다. 이에 따라 재무제표의 적정성뿐만 아니라 신뢰성 있는 회계정보를 산출하기 위한 인력, 조직 및 정책을 정비하는 등

내부회계

관리제도 운영의 효과성을 제고하고자 지속적인 노력을 기울이고 있습니다.그럼에도

내부회계

관리조직이 적절하게 운영되지 않거나 혹은 외부감사인의

내부회계

관리 운영실태를 감사한 결과 중요한 취약점이 발견될 시에는 각종 제재사항에 해당할 수 있습니다. 투자자께서는 이점 유의하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

차. 경영권의 안정성에 대한 위험증권신고서 제출일 현재 당사의 최대주주인 배성관 대표이사는 1,600,000주(지분율 40.20%)를 보유하고 있으며, 최대주주 및 특수관계인의 보유지분은 1,776,200주(44.63%)로 경영의 연속성 유지와 관련하여 안정적인 수준을 유지하고 있습니다.
또한 최대주주는 의무보유 기간 6개월에서 자발적 보호예수 기간을 연장하여 상장 후 2년 6개월간 보유지분이 의무보유될 예정입니다. 그럼에도 불구하고
기관투자자 보유주식이 집중적으로 양도되거나, 의무보유 기간 종료 후 최대주주 등의 주주가 주식을 매각할 경우 당사의 경영안정성이 저하될 위험이 존재하므로, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

증권신고서 제출일 현재 당사의 최대주주인 배성관 대표이사는 1,600,000주(지분율 40.20%)를 보유하고 있으며, 최대주주 및 특수관계인의 보유지분은 1,776,200주(지분율 44.63%)입니다. 공모(신주모집)주식수 372,840주 및 상장주선인 의무인수분 19,800주를 감안할 시 공모 후 최대주주등의 지분율은 40.62%로 감소합니다.또한, 당사는 핵심인력의 이탈방지, 장기근속, 주인의식 함양 등을 위해 임직원을 대상으로 부여한 미행사 주식매수선택권 70,000주가 존재합니다. 주식매수선택권의 행사 시 최대주주의 지분율은 36.01%로 소폭 낮아지지만, 미행사 주식매수선택권 이외에 당사는 전환사채, 신주인수권부사채 등
주식관련 사채 및 상환전환우선주 등 종류주식이 존재하지 않음에 따라 금번 공모 및 희석으로 인한 경영권 관련 위험은 제한적이라고 판단합니다
.
아울러 신고서 제출일 현재 벤처금융의 지분율 22.66%, 1% 이상 주주의 합산 지분율 18.09%, 직원 대상 우리사주조합 지분율 7.40%로 지분이 분산되어 있으며 자기주식 7.22%를 보유하고 있습니다.
당사는 전 임원이 퇴임 시점에 보유하고 있던 주식에 대한 매도 의사를 밝힘에 따라 2022년 11월 14일 주주총회 결의를 통해 자기주식의 형태로 860,000주의 자기주식을 취득하였으며, 취득한 자기주식 중 120,799주는 2023년 8월 23일 우리사주조합에, 452,041주는 2024년 3월 4일 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합에 양도함에 따라 증권신고서 제출일 현재 287,160주의 자기주식을 보유하고 있습니다.

[ 공모 전, 후 지분율 현황 ]

(단위: 주)

구 분
성 명
관 계
공모 전
공모 후

주식수
지분율
주식수
지분율

최대주주등
배성관
최대주주 본인
1,600,000
40.20%
1,600,000
36.59%

박준호
등기임원
150,000
3.77%
150,000
3.43%

정진욱
특수관계인
20,000
0.50%
20,000
0.46%

우리사주조합(임원)
미등기임원
6,200
0.16%
6,200
0.14%

소 계
-
1,776,200
44.63%
1,776,200
40.62%

자기주식
제닉스㈜
자기주식
287,160
7.22%
-
-

벤처금융
에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합
벤처금융
902,041
22.66%
902,041
20.63%

기타주주
이O준 외 6인
직원
600,000
15.08%
600,000
13.72%

우리사주조합(직원)
직원
294,599
7.40%
294,599
6.74%

김O
용 외
2
인

-
120,000
3.02%
120,000
2.74%

소 계
-
1,014,599
25.49%
1,014,599
23.20%

공모주주
우리사주조합(우선배정)
임직원
-
-
19,800
0.45%

기관투자자, 일반청약자
-
-
-
640,200
14.64%

소 계
-
-
-
660,000
15.09%

의무인수
신영증권㈜
상장주선인
-
-
19,800
0.45%

합 계
3,980,000
100.00%
4,372,640
100.00%

그럼에도 불구하고 의무보유 기간 종료 후 기관투자자 보유주식이 집중적으로 양도되거나, 최대주주등 및 특수관계인 지분을 대량 매각하거나 경영을 주도하고 있는 최대주주 및 경영진과 관련하여 경영권 변동 또는 기업지배구조 및 경영권 분쟁, 도덕적 해이 발생 등으로 당사의 경영환경이 악화 될 경우 경영 안정성이 저해 될 수 있습니다. 또한 향후 자금확보를 위한 추가 유상증자 등으로 인하여 최대주주 등의 지분율이 감소하거나 예기치 못한 경영권 분쟁, 주요 주주들간에 지분보유 경쟁 등이 발생할 경우 당사의 경영권 안정화에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는이 점 유의하시어 투자하시기 바랍니다.

카. 현금흐름 변동에 따른 위험당사가 영위하는 장비산업의 특성상 전방산업의 수요 증가시 공급물량을 충족하기 위하여 시설 및 설비투자가 지속적으로 발생하며, 이는 회사의 현금흐름에 영향을 미치게 됩니다. 당사는 매출의 증대 과정에서 기말시점 재고자산 및 매출채권의 증가로 인해 2021년과 2022년 음(-)의 현금흐름을 기록하였으나, 2023년과 2024년 반기의 경우 영업활동 및 재무활동으로 인한 현금흐름의 증가로 양(+)의 현금흐름을 기록하였습니다. 당사는 반도체 설비투자 확대에 따른 Stocker 매출의 지속적인 증대와 AGV/AMR 사업의 수익성 개선 등을 통해 순이익이 지속 증가할 것으로 기대하고 있으며, 안정적인 영업현금흐름 확보와 더불어 매출채권 회수내역의 지속적인 검토, 프로젝트 납기 단축을 위한 일정관리 등을 통해 유동성 관련 위험을 사전에 검토하고 있습니다.

그러나

대내외적

경영환경이

악화되어

수익성

악화
,
신사업

부진
,
매출

감소

등으로

인한

영업활동으로

인한

현금흐름

감소
,
추가적인

대규모

시설투자

발생으로

인한

투자활동으로

인한

현금흐름

감소

등의

사유로

재무

상황이

악화될

경우

이는

당사의

재무안전성

및

유동성에

부정적인

영향을

미칠

수

있으
므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사가 영위하는 장비산업의 특성상 전방산업의 수요 증가시 공급물량을 충족하기 위하여 시설 및 설비투자가 지속적으로 발생하며, 이는 회사의 현금흐름에 영향을 미치게 됩니다. 당사는 매출의 증대 과정에서 기말시점 재고자산 및 매출채권의 증가로 인해 2021년과 2022년 음(-)의 현금흐름을 기록하였으나, 2023년의 이후 영업활동 및 재무활동으로 인한 현금흐름의 증가로 양(+)의 현금흐름을 기록하였습니다. 당사는 2024년 반기 기준 영업활동 현금흐름 71억원, 재무활동 현금흐름 47억원의 순증가를 보였으나, 66억원 규모의 단기금융상품 취득에 따른 투자활동 현금흐름의 유출로 인해 현금 및 현금성자산은 2023년 6억원에서 2024년 반기 21억원으로 증가하였습니다.

[최

근 3개년 현금흐름 추이]

(단위: 백만원)

구분
2021년

2022
년

2023
년

2024년 반기

기초

현금및현금성자산

3,889
755
319
639

영업활동으로

인한

현금흐름

190
(2,075)
756
7,079

투자활동으로

인한

현금흐름

(5,352)
(1,212)
(2,670)
(10,313)

재무활동으로

인한

현금흐름

2,028
2,852
2,235
4,689

환율변동효과

(1)
-
(1)
4

현금및현금성자산의

순증가

(3,135)
(436)
321
1,459

기말

현금및현금성자산

755
319
639
2,098

당사는 사업구조상 제품의 제작 완료시와 고객사 현장 설치 완료시 일시에 비용을 청구하고 있으며, 해당기간 제작에 소요된 비용을 당사가 부담하고 있습니다. Stocker 매출이 확대되고 대규모 AGV/AMR 프로젝트를 수행한 2022년도에 매출채권과 재고자산이 크게 증가함에 따라 영업활동 현금흐름이 약 21억원 감소하였습니다.

또한, 2021년부터 4~6공장의 증설을 위한 설비투자 금액의 급격한 증가로 음(-)의 투자활동 현금흐름이 지속되었습니다.

한편 최근 3개년 및 2024년 반기 기준 당사의 재무활동 현금흐름은 꾸준히 증가하고 있습니다. 당사의 장단기차입금은 2021년 96억원에서 2022년 118억원, 2023년 163억원으로 증가하였고 2024년 3월 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합을 대상으로 자기주식 처분을 통해 89억원 규모의 현금이 유입되어 41억원 가량을 차입금의 상환에 활용하였습니다.당사는 반도체 설비투자 확대에 따른 Stocker 매출의 지속적인 증대와 AGV/AMR 사업의 수익성 개선 등을 통해 순이익이 지속 증가할 것으로 기대하고 있으며, 안정적인 영업현금흐름 확보와 더불어 매출채권 회수내역의 지속적인 검토, 프로젝트 납기 단축을 위한 일정관리 등을 통해 유동성 관련 위험을 사전에 검토하고 있습니다.
그러나

대내외적

경영환경이

악화되어

수익성

악화
,
신사업

부진
,
매출

감소

등으로

인한

영업활동으로

인한

현금흐름

감소
,
추가적인

대규모

시설투자

발생으로

인한

투자활동으로

인한

현금흐름

감소

등의

사유로

재무

상황이

악화될

경우

이는

당사의

재무안전성

및

유동성에

부정적인

영향을

미칠

수

있으
므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

타. 경영환경 변화 위험
당사의 이사회를 구성하고 있는 등기임원 및 주요 임원의 경력과 구성으로 보아 충분한 경영능력을 확보하고 있는 것으로 판단
되며, 대표이사 및 주요 임원은 법률 위반 사실 등이 없으므로 적격한 경영진으로 판단됩니다. 당사는 투명한 경영을 하고 있으며
최고경영자나

주요 임원의 변경 가능성은 높지 않다고 판단
됩니다. 그러나
최대주주 변경으로 인한 최고경영자 및 주요임원의 교체, 위법행위로 인한 사임, 개인적인 사유에 의한 퇴사 등 현재는 예측할 수 없는 이유로
당사의 핵심인력인 최고 경영자나 주요 임원이 교체될 경우 당사의 경영환경에 변화가 발생할 위험
이 있습니다.
투자자께서는 이 점 유의하시어 투자하시기 바랍니다.

당사의 이사회를 구성하고 있는 등기임원 및 주요 임원의 경력과 구성으로 보아 충분한 경영능력을 확보하고 있는 것으로 판단되며, 대표이사 및 주요 임원은 법률 위반사실 등이 없으므로 적격한 경영진으로 판단됩니다. 증권신고서 제출일 현재 당사의 임원 현황은 다음과 같습니다.

직책명
성명
담당업무
약 력

대표이사 (상근/등기)
배성관
경영총괄

1993.02
전북대학교 정밀기계공학 학사1998.02 고려대학교 기계공학 석사
1993.01 ~ 1995.12
삼성항공산업㈜ 기구설계 연구원

1996.01 ~ 1998.12 한국생산기술연구원 기구설계 연구원

1999.01

~ 2004.02 로체시스템즈㈜ 제품설계팀 차장

2004.03 ~ 2010.04 크

린팩토메이션㈜ 연구소장

2010.04 ~
현재 제닉스㈜ 대표이사

전무이사 (상근/미등기)
박원근
일반물류 영업총괄

1989.02

연세대학교 기계공학 학사

1989.01 ~ 1998.12

삼성항공산업㈜ 기술영업 과장

1999.01 ~ 2020.05

㈜에스에프에이 기술영업 부장

2020.07 ~ 2021.02

㈜진코퍼레이션 신사업발굴 상무이사

2021.02 ~ 2022.02

현대엘앤에스㈜ 기술영업 이사

2022.04 ~ 2023.12

알파원㈜ 기술영업 전무이사

2023.12 ~

현재 제닉스㈜ 기술영업 전무이사

상무이사 (상근/등기)
박준호
기술연구소장(CTO)

2002.02

군산대학교 기계설계학 학사

2002.02 ~ 2004.06
㈜우신시스템
기구설계 주임연구원

2004.07 ~ 2011.06

크린팩토메이션㈜ 연구소장

2011.07 ~

현재 제닉스㈜ 연구소장

이사 (상근/등기)
장재원
기술영업총괄

2022.02

호서대학교 기술경영전문대학원 석사

1999.01 ~ 2001.01

㈜아주메카트론 기구설계 연구원

2001.02 ~ 2002.01

디스크뱅크㈜ 기구설계 연구원

2002.01 ~ 2004.06 LIF_ADP

기구설계 주임연구원

2004.02 ~ 2023.03

크린팩토메이션㈜ 연구소장

2023.04 ~

현재 제닉스㈜ 기술영업 이사

이사 (상근/미등기)
배성완
경영지원실장(CFO)

2000.
02
원
광대학교 경영학 학사
2000.07 ~ 2004.02 J&J교

육미디어 회계팀 사원

2004.02 ~ 2007.02 동해화학 경영지원팀 대리

2007.02 ~ 2013.04

에스케이엠앤서비스㈜ 회계팀 과장

2014.07 ~ 2014.12

㈜
SG다인힐 회계팀 차장

2015.05 ~ 2016.11

제주금시㈜ 경영지원팀 부장

2022.05 ~ 2023.03

알파원㈜ 경영지원실장

2016.12 ~
현재 제닉스㈜ 경영지원실장

이사 (상근/미등기)
윤희상
선행기술개발팀장

2011.
08
충북대학교 제어로봇공학과 박사
2006.11 ~ 2007.07 충북대학교 유비쿼터스바이오정보기술연구센터 연구원

2011.09 ~ 2012.04 충북대학교 박사 후 연구원

2016.05 ~ 2017.06 충
북대학교 스마트카연구센터 연구교수

2012.05 ~ 2019.03 아
신테크 대표이사

2019.04 ~ 2023.04 ㈜모
비어스앤밸류체인 AMR연구소 상무이사

2023.08 ~ 2023.11 ㈜모
비어스앤밸류체인 AMR연구소 상무이사

2024.07 ~
현재 제닉스㈜ 선행기술개발팀장

사외이사 (비상근/등기)
황인이
사외이사

1996.02
서울대학교 국제경제학 학사
2001.02
서울대학교 경영학 석사

2005.12
University of Texas at Dallas 경영학 박사2005.08 ~ 2008.06
미네소타주립대학교 조교수

2008.09 ~ 2010.08 드
렉셀대학교 조교수

2016.03 ~ 2022.03

나스미디어 사외이사

2022.03 ~ 2024.03

케
이티스카이라이프 사외이사

2010.09 ~ 현재

서울대학교 경영대학 교수

2019.10 ~ 현재

솔루스첨단소재 사외이사

2024.03 ~
현재 제닉스㈜ 사외이사

감사 (비상근/등기)
강윤석
감사

1992.02
서울대학교 인문대학 학사
2005.02
서울대학교 경영학 석사

1998.11 ~ 2017.12

삼일회계법인 딜 부문 상무(파트너)

2017.05 ~ 현재
스톤브릿지벤처스 감사2018.01 ~ 현재
대성삼경회계법인 상무2024.03 ~
현재 제닉스㈜ 감사

당사의 미등기 임원으로 CFO 역할을 수행하고 있는 배성완 이사는 최대주주인 배성관 대표이사의 특수관계인에 해당합니다

다만, 당사는 상장 이후 경영 투명성 및 독립성 강화를 목적으로 배성완 이사가 담당하고 있는 CFO직을 사임하고 업무범위를 공시로 변경할 것을 한국거래소에 확약하였습니다. 당사는 2025년 1월 내 상법상 사외이사 선임 요건에 준용한 독립성을 갖추고, 재무회계 직무에서의 경력이 15년 이상인 인원을 신규 재무책임자로 선임할 계
획입니다.

[재무책임자(CFO) 교체 계획]

구분
현재
변경안

직책
성명
직책
성명

재무책임자(CFO)
이사
배성완
이사
신규책임자

공시
-
-
이사
배성완

당사는 그 외 상장 이후 최고경영자 및 주요 임원의 변경 가능성은 높지 않다고 판단하고 있습니다. 그러나 최대주주 변경으로 인한 최고경영자 및 주요임원의 교체, 위법행위로 인한 사임, 개인적인 사유에 의한 퇴사 등 현재는 예측할 수 없는 이유로 당사의 핵심인력인 최고 경영자나 주요 임원이 교체될 경우 당사의 경영환경에 변화가 발생할 위험이 존재합니다. 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자하시기 바랍니다.

파. 내부 정보 관리 미흡 위험
코스닥시장 상장법인은 공시의무사항 및 투자판단에 영향을 미치는 중요사항 발생시 이를 종합적으로 관리하고 적시에 공개할 수 있는 관련 규정 및 공시 체계를 정비하여야 하며, 불공정거래를 예방할 수 있는 시스템을 구축하여야 합니다. 이를 위하여 당사는
내부정보관리규정을 구비하고 공시 조직을 구축하였으며, 상장 후에는 공시 책임자 및 담당자의 공시전문교육 이수, 전체 임직원 대상 교육 실시, 공시 의무 준수 확약서 및 불공정거래행위 규제 준수 확약서 등을 징구할 계획입니다.

그러나 당사의 이와 같은 노력에도 불구하고
여

러 사유들로 인해 중요한 사항이 적시에 공시되지 못할 위험을 원천적으로 배제할 수 없으므로 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 상장 이후 공시규정 등 관련 규정에서 정하고 있는 주요한 사항들을 적시에 공시 가능하도록 공시 조직을 구축하였으며 공시책임자 및 공시담당자는 상장 이후 코스닥시장 공시규정 및 동규정 시행세칙에서 정하는 공시전문교육을 이수할 예정입니다.또한, 당사는 주요 정보의 공시 및 임직원의 내부자 거래 방지를 위하여 내부정보관리규정을 제정하였으며, 상장 이후 거래소 및 금융감독원에 정기공시, 수시공시 및 공정공시 등의 의무를 성실하게 준수하기 위해 공시전담조직을 체계적으로 갖추었습니다.

당사는 공시의무의 성실한 이행을 위해 공시담당 임직원에 대해 "코스닥시장 공시규정 제2장 공시의무 제1절 주요 경영사항 신고 및 공시" 등 관련 법률 및 제규정을 충분히 숙지하도록 하고 있으며, 공시책임자와 공시담당자(정, 부) 2인으로 하여금 공시업무에 대해 상호 점검 및 보완할 수 있도록 업무프로세스를 갖추고 있습니다. 당사의 공시책임자와 공시담당자는 다음과 같습니다.

[공시조직도]

직위

성명

담당업무

주요 경력

비고

이사
배성완
경영지원실장

2000.
02
원
광대학교 경영학 학사
2000.07 ~ 2004.02 J&J교

육미디어 회계팀 사원

2004.02 ~ 2007.02 동해화학 경영지원팀 대리

2007.02 ~ 2013.04

에스케이엠앤서비스㈜ 회계팀 과장

2014.07 ~ 2014.12

㈜
SG다인힐 회계팀 차장

2015.05 ~ 2016.11

제주금시㈜ 경영지원팀 부장

2022.05 ~ 2023.03

알파원㈜ 경영지원실장

2016.12 ~
현재 제닉스㈜ 경영지원실장

공시책임자

과장

김승용
회계파트장
2018.07 우송대학교 국제경영학 학사2019.01 ~ 현재 제닉스 경영지원실 과장

공시담당자

(
정
)

사원

이재건
자금담당자
2020.08 웅지세무대학 회계세무정보학과 전문학사2021.07 ~ 2022년 03월 열림재단 회계팀 사원2022.07 ~ 2023년 07월 휴민텍 회계그룹 사원2024.03 ~ 현재 제닉스 경영지원실 사원

공시담당자

(
부
)

전자공시와 관련하여 변경된 사항이나 교육에 필요한 사항은 자체교육을 실시하고 있으며, 향후 신속하고 정확한 공시를 위해 금융감독원, 한국거래소 등 관련기관에서실시하는 주요 공시관련 교육에 참석할 예정입니다. 그러나 당사의 상기와 같은 노력에도 불구하고 공시 위반이나 불공정거래 등의 발생, 그리고 예상치 못한 관리인력 이탈에 따른 위험을 원천적으로 배제할 수 없으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

하. 외주 협력업체 활용에 대한 위험 당사가 생산하는 Stocker 및 AGV/AMR은 제조부터 시운전, 검수까지 모두 당사의 공장 내에서 이루어짐에 따라 대규모의 생산이력과 생산 부지를 필요로 합니다. 따라서 생산과정 중 기구설계, 전장설계, 프로그램설계 등 전문 기술인력이 수행해야 하는 부분에 대해서는 당사의 임직원이 직접 업무를 수행하고, 설계 이후 이루어지는 장비의 제작, 조립 등 일부 업무에 대해서는 외주 협력업체를 적극적으로 활용하고 있습니다. 당사는 외주 협력업체 활용과 관련한 위험을 사전에 예방하기 위하여 외주 가공 파트를 포함한 제품 생산 전 과정에 대해서 자체적인 품질관리를 수행하고 있습니다.
또한
,
당사는

각

공정별

외주가공업체로

인한

프로젝트

진행

차질을

최소화하기

위해

외주가공업체의

이원화를

위해

노력하고

있어

외주가공업체의

사정에

따라

납기

지연

또는

품질

저하

등의

문제가

발생할

가능성도

제한적일

것으로

판단됩니다
.

다만
,
당사의 노력에도 불구하고 외주생산을

활용할

경우

외주가공업체의

사정에

따라

납기

지연

또는

품질

저하

등의

문제가

발생할

수

있으며
,
외주가공업체의

품질

불량이

발생할

경우

고객의

신뢰도

하락으로

이어져

당사의

영업활동에

부정적인

영향을

미칠

수

있으

므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사가 생산하는 Stocker 및 AGV/AMR은 제조부터 시운전, 검수까지 모두 당사의 공장 내에서 이루어짐에 따라 대규모의 생산이력과 생산 부지를 필요로 합니다. 따라서 생산과정 중 기구설계, 전장설계, 프로그램설계 등 전문 기술인력이 수행해야 하는 부분에 대해서는 당사의 임직원이 직접 업무를 수행하고, 설계 이후 이루어지는 장비의 제작, 조립 등 일부 업무에 대해서는 외주 협력업체를 적극적으로 활용하고 있습니다.이를 통해 당사는 자동화 물류 기술에 대한 전문성을 요하는 설계, 신규제품 개발 업무에 당사 내부인력을 집중시키고 급격한 수주 확대시 생산물량 대응에 차질이 없도록 외주 협력사를 적극 활용하고 있습니다.

[
최

근 3개년 및 2024년 반기 외주가공비 현황]

(단위: 백만원)

구분

2021

년

(제
12기
)

2022

년
(제
13기
)

2023

년
(제
14기
)

2024년 반기 (제15기)

매출원가

28,132
45,401
53,803
24,874

외주가공비
5,057
15,515
14,395
7,591

비중
17.98%
34.17%
26.76%
30.52%

[

주

요 외주업체별 외주금액 및 비중
현황
]

(
단위
:
백만원
)

구

분

외주처
외주금액
외주비중
외주내용

2021년
A
2,141
42.34%
설계, 조립, 현장 설치

B
1,372
27.13%
단순 기구 제작

C
1,334
26.38%
전장 배선 및 판넬 제작

기타
210
4.15%
-

2022년
A
4,345
28.01%
설계, 조립, 현장 설치

C
2,082
13.42%
전장 배선 및 판넬 제작

D
1,721
11.09%
단순 기구 제작

E
1,523
9.82%
단순 기구 제작

기타
5,844
37.67%
-

2023년
D
4,210
29.25%
단순 기구 제작

C
2,097
14.57%
전장 배선 및 판넬 제작

A
2,045
14.21%
설계, 조립, 현장 설치

F
1,177
8.18%
단순 기구 제작

기타
4,866
33.80%
-

2024년반기
D
2,790
36.75%
단순 기구 제작

C
1,290
16.99%
전장 배선 및 판넬 제작

G
1,049
13.82%
단순 기구 제작

F
963
12.69%
프레임 조립

기타
1,499
19.75%
-

당사는 외주 협력업체 활용과 관련한 위험을 사전에 예방하기 위하여 외주 가공 파트를 포함한 제품 생산 전 과정에 대해서 자체적인 품질관리를 수행하고 있습니다.
또한
,
당사는

각

공정별

외주가공업체로

인한

프로젝트

진행

차질을

최소화하기

위해

외주가공업체의

이원화를

위해

노력하고

있어

외주가공업체의

사정에

따라

납기

지연

또는

품질

저하

등의

문제가

발생할

가능성도

제한적일

것으로

판단됩니다
.

다만
,
당사의 노력에도 불구하고 외주생산을

활용할

경우

외주가공업체의

사정에

따라

납기

지연

또는

품질

저하

등의

문제가

발생할

수

있으며
,
외주가공업체의

품질

불량이

발생할

경우

고객의

신뢰도

하락으로

이어져

당사의

영업활동에

부정적인

영향을

미칠

수

있으

므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

거. 환율변동 위험당사는 일부 장비에 대하여 해외수출시 위안화 및 달러화를 결제통화로 사용하고 있으며, 이에 따른 환율변동 위험에 노출되어 있습니다. 특히, 2021년 수출 비중은 전체 매출액의 1.7% 수준이었으나, 2022년 12.09%, 2023년 10.88%, 2024년 반기 16.33%의 외화수출 비중을 기록하는 등 2022년부터 해외매출 비중이 증가하고 있어, 주된 외화인 달러화 및 위안화의 환율변동 위험이 당사의 재무상황에 영향을 미칠 수 있습니다.

당사는 증권신고서 제출일 현재 별도의

환율과 관련한 파생상품 계약을 체결하고 있지 않습니다
.
다만
, 환율이 당사의 손익에 미치는

영향을

충분히 인지하여 외화

매출

로

외환 발생 시 최대한 빠른 시일내 환전하여 원화로 보유하는 등 환리스크에 대한 위험을 최소화하려 노력하고 있으며
, 매일 환율 변동 모니터링을 통해 급격한 환율 변동에 대응하고 있습니다

.
그럼에도 불구하고
,
예상하지 못한

글로벌 경기

의 변동

, 국내 통화관련 정책의 변경
, 대내외 호재 및 악재 등을 통해 환율의 급변 가능성은 상존하

고 있으며
, 당사의 환위험 관리에 어려움이 있을 수 있으니 이 점을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다
.

당사는 일부 장비에 대하여 해외수출시 위안화 및 달러화를 결제통화로 사용하고 있으며, 이에 따른 환율변동 위험에 노출되어 있습니다. 특히, 2021년 수출 비중은 전체 매출액의 1.7% 수준이었으나, 2022년 12.09%, 2023년 10.88%, 2024년 반기 16.33%의 외화수출 비중을 기록하는 등 2022년부터 해외매출 비중이 증가하고 있어, 주된 외화인 달러화 및 위안화의 환율변동 위험이 당사의 재무상황에 영향을 미칠 수 있습니다.최근 3개년 및 2024년 반기 기준 당사의 국내 및 해외 매출액과 비중은 다음과 같습니다.

[
최근
3
개년

및 2024년 반기 국

내외 매출액 및 비중]

(
단위
:
백만원
)

구분

2021
년

2022
년

2023
년

2024
년 반기

금액
비중
금액
비중
금액
비중
금액
비중

내
수

33,974
98.27%
45,480
87.91%
54,633
89.12%
25,720
83.67%

해
외

598
1.73%
6,252
12.09%
6,667
10.88%
5,020
16.33%

합계
34,572
100.00%
51,732
100.00%
61,300
100.00%
30,740
100.00%

한편, 당사는 부품 제조와 개발에 필요한 대부분의 원자재를 국내 업체들로부터 안정적으로 공급받고 있습니다. 원재료의 급격한 가격 변동이나 환율변동 위험의 영향이 낮기 때문에 매입단가의 변동 가능성은 제한적일 것으로 판단됩니다.환율의 변동은 외화 부채의 평가 및 결제에 따라 외화환산손익 및 외환차손익을 통하여 회사의 당기순이익에 영향을 미치고 있습니다.

[
최

근 3개년 외화 관련 손익]

(단위: 백만원)

구분

2021

년

(제
12기
)

2022

년
(제
13기
)

2023

년
(제
14기
)

2024년 반기 (제15기)

외환차익
17
428
108
98

외화환산이익
566
110
-
169

외환차손
24
35
62
10

외화환산손실
-
-
37
-

당사는 내부적으로 환율변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 각 결산일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산과 화폐성부채를 대상으로, 다른 모든 변수가 일정하다고 가정할 때 합리적인 범위에서 가능한 환율변동이 당사의 세후이익에 미치는 효과에 대한 민감도 분석 결과는 다음과 같습니다.

[환율변동에 따른 세후이익에 대한 영향]

(단위
: 백만원
)

구
분

2021년
2022년
2023년
2024년 반기

10%
상승시

10%
하락시

10%
상승시

10%
하락시

10%
상승시

10%
하락시

10%
상승시

10%
하락시

USD
353
(353)
260
(260)
104
(104)
247
(247)

CNY
156
(156)
148
(148)
100
(100)
306
(306)

EUR
4
(4)
-
-
-
-
-
-

주)
USD는 미국 달러, EUR는 유로, CNY는 중국 위안을 의미합니다.

2024년 반기말 기준 10% 내외의 환율 변동시 약 6억원의 손익 변동이 발생할 수 있으며, 추가적인 환율 하락시 당사의 수익성이 더욱 악화될 가능성이 존재합니다.당사는 환위험 관리를 위한 별도의 파생상품계약을 체결하고 있지 않습니다. 다만, 매출처로부터 입금된 외화에 대하여 근 시일 내에 사용할 부분만을 보유하고, 나머지는 즉시 원화로 환전을 하고 있는 등 환율 변동 관련 위험을 최소화하기 위하여 노력하고 있으며, 당사의 외화 거래비중 및 외환시장 상황 등을 고려하여 적정 수준의 선물환 매도 거래를 통해 환 변동에 대응할 계획입니다.그럼에도 불구하고
예상하지 못한
글로벌 경기
의 변동
, 국내 통화관련 정책의 변경
, 대내외 호재 및 악재 등을 통해 환율의 급변 가능성은 상존하
고 있으며
, 당사의 환위험 관리에 어려움이 있을 수 있으니 이 점을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다
.

너. 감사 또는 검토받지 않은 재무제표와 관련된 위험
본 증권신고서 상의 요약재무정보에 기재된 2024년 반기(2024년 1월~2024년 6월) 재무제표의 경우

이정회계법인으로부터 검토를 받은 재무제표입니다.
이에 따라,
2024년 반기(2024년 1월~2024년 6월) 재무제표 상 재무수치는

감사
받은

다른 재무제표와는 신뢰도에서 차이가 존재하니 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

당사는 증권신고서

제출일 현재 2023년 결산 재무제표를 기재하였으며, 이에 대해 당해연도

감사인으로부터 재무확인을 받아 첨부한 바 있습니다. 다만, 증권신고서 상공모일정이 2023년 온기 결산 기준일로부터 장기간 도래한 바에 따라 첨부된 재무제표 상 재무수치와 회사의 실질에 있어 일부 차이가 존재할 수 있다는 점을 고려하여 투자자 보호 관점에서 2024년 반기(2024년 1월~2024년 6월) 요약재무정보를 기재하였습니다.해당 반기 재무제표는,

감사인으로부터 검토를 받은 재무제표이
므로,
감사

인이

감사한

재무제표와는 신뢰도에서 차이가 존재하니 이점 유의하시기 바랍니다. 이와 더불어 감사, 검토 및

감사 또는
검토받지 아니함에 대한 차이는 아래와 같습니다.

[ 감사, 검토 및

감사 또는
검토받지 아니함 간의 차이 ]

구분
내용

감사

재무제표에 전체적으로 부정이나 오류로 인한 중요한 왜곡표시가 없는지에 대하여 합리적인 확신을 기반으로 작성된

감사인의 의견

검토

감사인이 질문과 분석적 절차 등 제한된 절차를 기초로, 재무제표가 중요성의 관점에서 일반적으로 인정된 회계처리 기준에 따라 작성되지 않았다고 믿게 하는 사항이 발견되었는지 여부를 판단

감사 또는
검토받지 아니함

감사인의 확인 절차가 수행되지 않았으며, 회사 내부적으로 작성한 상태

당사의
요

약 재무정보는 아래와 같습니다.

제닉스 주식회사
(단위: 백만원)

과 목
2024년 반기(제 15 기 반기)
2023년 (제 14 기)
2022년 (제 13 기)
2021년 (제 12 기)

회계처리기준
K-IFRS
K-IFRS
K-IFRS
K-IFRS

유동자산
38,158
38,699
35,694
15,157

- 당좌자산
22,017
22,235
12,389
4,589

- 재고자산
16,141
16,463
23,305
10,569

비유동자산
23,231
20,297
19,294
25,234

- 유형자산
20,687
17,308
16,545
18,367

- 무형자산
238
222
316
320

- 기타비유동금융자산
150
146
182
202

-
이연법인세자산

748
790
1,176
1,181

자산총계
61,389
58,996
54,988
40,392

유동부채
26,515
34,747
27,845
16,467

비유동부채
3,936
4,064
10,719
7,352

부채총계
30,451
38,811
38,564
23,819

자본금
398
398
398
380

자본잉여금
7,298
1,183
881
-

자본조정
(647)
(1,848)
(2,150)
-

기타포괄손익누계액
1,146
1,154
1,129
-

이익잉여금
22,743
19,298
16,166
16,192

자본총계
30,938
20,185
16,424
16,572

과목
제 15 기 반기
제 14 기
제 13 기
제 12 기

매출액
30,740
61,300
51,732
34,572

매출원가
24,874
53,803
45,401
28,132

매출총이익
5,866
7,497
6,331
6,440

영업이익
2,892
3,189
1,867
1,940

법인세비용차감전계속사업이익
3,311
3,211
270
3,002

당기순이익
3,445
3,132
405
2,541

기타포괄손익
(8)
25
698
431

총포괄이익
3,438
3,157
1,102
2,973

주1) 당사는 2024년 반기 재무제표에 대하여 이정회계법인으로부터 검토를 수검하였습니다.

주2) 당사는 2023년 온기 재무제표에 대하여 신한회계법인으로부터 감사를 수검하였습니다.

주3) 당사는 2022년 온기 재무제표에 대하여 이정회계법인으로부터 감사를 수검하였습니다.

2024년 반기 재무제표 상 기재된 재무수치는 검토받은 재무제표로써, 감사받은 다른재무제표와는 신뢰도에서 차이가 존재하므로, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍

니다.

더. 생산능력 확대를 위한 대규모 설비투자와 관련된 위험당사가 영위하는 자동화 물류 시스템 개발 사업은 장기적인 시장 경쟁력을 유지하고 지속적인 수익성 개선을 위해서는 일정 규모 이상의 설비투자가 수반됩니다. 당사는 설립 이후 지속적인 설비투자를 통해 증권신고서 제출일 현재 천안 1~6공장을 보유하고 있으며, 2026년부터 평택 7공장 증설을 계획하고 있습니다. 당사는 제품 생산시 제조공정 중 조립공정 등 일부 공정을 외주협력업체에 위탁하고 있어 정확한 생산능력에 대한 측정이 어려우나, 반도체 Stocker, AGV 등의 제품 수요 확대에 따라 생산설비 및 인력에 대한 투자는 지속적으로 발생하게 됩니다.
다만, 설비투자는 필연적으로 상당한 금액의 감가상각비를 발생시켜 고정비용 증가요인으로 작용하여 수익성이 저해될 수 있습니다. 또한 설비투자는 당시 목표이익을 달성할 수 있을 것이라는 보장은 존재하지 않고, 설비 투자에 대한 자본 회수가 예상보다 오랜 기간이 소요될 가능성도 존재하며, 대규모 시설의 구축 과정에서 당사가 통제할 수 없는 외부 환경의 변화에 따라 원래의 계획보다 일정이 지연되어 추가적인 비용이 소요될 수 있습니다. 이는 당사의 사업, 재무 상태에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사가 영위하는 자동화 물류 시스템 개발 사업은 장기적인 시장 경쟁력을 유지하고 지속적인 수익성 개선을 위해서는 일정 규모 이상의 설비투자가 수반됩니다. 당사는 설립 이후 지속적인 설비투자를 통해 증권신고서 제출일 현재 천안 1~6공장을 보유하고 있으며, 2026년부터 평택 7공장 증설을 계획하고 있습니다.당사는 제품 생산시 제조공정 중 조립공정 등 일부 공정을 외주협력업체에 위탁하고 있어 정확한 생산능력에 대한 측정이 어려우나, 반도체 Stocker, AGV 등의 제품 수요 확대에 따라 생산설비 및 인력에 대한 투자는 지속적으로 발생하게 됩니다.이러한 시설/장비 투자는 필연적으로 매년 감가상각비를 발생시켜 당사의 고정비용으로 작용하게 됩니다. 고정비용은 변동비용과는 달리 매출의 규모와는 무관하게 일정하게 발생하는 비용으로 매출이 증가할 경우 제품당 고정비용이 감소하여 제품의 제조단가를 감소시키는 반면, 매출이 감소할 경우 제품당 고정비용 증가에 따른 제조단가 상승으로 당사의 수익성을 저해할 수 있습니다. 또한 시설투자비는 사업철수 시 산업으로부터의 이탈비용을 높임으로써 기 진입한 기업들이 산업이탈을 기피할 수 있으며, 이에 따라 경쟁사들의 설비과잉, 판매단가 인하 경쟁 등이 격화되는 결과로 이어질 수 있는 위험 역시 존재합니다.증권신고서 제출일 현재 당사는 공모자금 외에 추가 자금조달 계획은 보유하고 있지 아니합니다. 따라서, 설비투자로 인해 발생하는 투자비용은 금번 공모를 통해 조달하는 공모자금 및 향후 당사의 영업이익을 통해 회수할 계획입니다. 2024년 하반기부터 당사의 생산설비 확충계획 상세 내역은 다음과 같습니다.

[

자금사용 계획
중 시설투자 계획]

(

단위
: 백만원
)

구분
내역
금액
시기

시설자금
평택 브레인 시티(토지)
평택 공장 부지 중도금
6,000
'24년 ~ '25년

평택 공장 신축(시설)
평택 공장 신축 자금
6,000
'26년 ~ '27년

시설자금 합계
12,000
-

주
)

상기 금액은 실제 비용의 발생 여부에 따라 변동될 수 있습니다
.

당사의 주요 전방산업인 반도체 산업의 지속적인 설비투자계획과
AGV/AMR
시장의 성장에 따른 수요 증가에 따라 매출액 및 수주가 꾸준히 증가하고 있습니다
.
생산라인에서 자동창고 역할을 수행하여

대형 크기로 제조되는
Stocker
는 제품의 생산을위한 대규모의 공간이 필수적이며
,
특히 클린룸에 구축되는 특수형
Stocker
의 경우 대형 클린룸에서 생산되고 있습니다
.

Stocker

와 마찬가지로
AGV/AMR
또한 제조 및 성능 test를 위해서는
대규모의 공간이 필요하며 당사는 현재 14,904
㎡
면적 규모에 6개의 공장을 운영하고 있으나
지속적인 Stocker 수요의 증가로
대규모
AGV/AMR
프로젝트의 수주시 추가적인 생산공간이 필요한 상황입니다.

그동안의 지속적인 생산 공정 내재화 및 외주가공업체를 통한 생산
CAPA
확보 노력에도 불구하고
,
전방수요 증가에 따른 매출 성장이 지속될 경우 추가적인 생산 설비 및 조립 공장 확충이 필수적입니다
.
당사는 신규 증설 예정인 평택 7공장을 삼성전자평택 생산라인용 Stocker 물량 대응과 더불어
AGV/AMR
의 조립 및 시연공간으
로 활용할 계획입니다.다만, 설비투자는 필연적으로 상당한 금액의 감가상각비를 발생시켜 고정비용 증가요인으로 작용하여 수익성이 저해될 수 있습니다. 또한 설비투자는 당시 목표이익을 달성할 수 있을 것이라는 보장은 존재하지 않고, 설비 투자에 대한 자본 회수가 예상보다 오랜 기간이 소요될 가능성도 존재하며, 대규모 시설의 구축 과정에서 당사가 통제할 수 없는 외부 환경의 변화에 따라 원래의 계획보다 일정이 지연되어 추가적인 비용이 소요될 수 있습니다. 이는 당사의 사업, 재무 상태에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

러. 품질 관련 위험
설계 결함, 시스템 오류, 제품의 오작동, 제품의 하드웨어와 소프트웨어 간의 연결오류, 설계목적에 부합하지 않은 용도로서의 사용, 사용미숙으로 인한 오류 또는 제품 사용과 관련된 위험에 대한 부족한 사전고지 등은 사용자의 부상, 재산 피해 및 기타 부정적인 사건으로 이어질 수 있습니다. 이러한 결함사항은 막대한 재설계 비용의 발생 및 설계 검증 및 결함 수습을 위한 엔지니어 등 개발인력의 추가투입에 따른 제품개발 지연을 야기시킬 수 있으며, 제품에 대한 보증 청구 또는 반품요청 등이 발생하여 고객과의 신뢰관계 및 사업적 평판에 악영향을 미칠 수 있습니다. 당사는 생산공정 내재화와 일부 외주공정에 대한 자체 품질관리를 통해 제품의 품질에 대해 엄격하게 관리하고 있지만
고객사의 사용 미숙으로 무상보증 기간 내 다수의 A/S 건이 접수될 경우 당사 인력 소요 등 비용이 발생할 수 있으며 그에 따라 당사의 사업성이 악화될 수 있으므로 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

당사의 제품은 정교하고 고도화된 기구 및 전장 설계와 복잡한 제조공정을 거쳐 완성됩니다. 이에 따라 생산공정상 수많은 내재적 위험을 수반하며, 그 중 특히 제조 또는설계 결함, 시스템 오류, 제품의 오작동, 제품의 하드웨어와 소프트웨어 간의 연결오류, 설계목적에 부합하지 않은 용도로서의 사용, 사용미숙으로 인한 오류 또는 제품 사용과 관련된 위험에 대한 부족한 사전고지 등은 사용자 등의 부상, 재산 피해 및 기타 부정적인 사건으로 이어질 수 있습니다.
당사는 일반적으로 판매한 재화에 대해 12개월의 품질에 대한 보증의무를 부담하며,매 보고기간말 현재 품질보증수리와 관련하여 장래에 지출될 것으로 예상되는 금액을 과거 경험율 및 최근의 경향을 기초로 추정하여 제품보증충당부채로 인식하고 있습니다.
또한, 진행 중인 용역과 관련하여 미래에 손실에 예상되는 프로젝트에 대하여예상되는 추가 비용만큼 손실계약충당부채를 설정하고 있습니다.

[최

근 3개년 및 2024년 반기 유지보수충당부채]

(

단위
: 원
)

구분
2021년
2022년
2023년
2024년 반기

제품보증충당부채
311,688,218
555,764,069
443,277,432
386,936,439

손실계약충당부채
-
-
-
-

합계
311,688,218
555,764,069
443,277,432
386,936,439

당사의 모든 제품은 설계 및 제조 단계에서부터 사용 성능에 이르기까지 내부적으로 엄격한 품질 관리 테스트를 거치고 있으나, 그럼에도 그 과정에서 감지되지 않은 결함이 제품에 잔존하거나 예상되는 성능을 발휘하지 못할 수 있습니다. 이러한 결함사항은 막대한 재설계 비용의 발생 및 설계 검증 및 결함 수습을 위한 엔지니어 등 개발인력의 추가투입에 따른 제품개발 지연을 야기시킬 수 있으며, 제품에 대한 보증 청구 또는 반품요청 등이 발생하여 고객과의 신뢰관계 및 사업적 평판에 악영향을 미칠수 있습니다.

당사는 판매 제품에 대해 1년간의 무상보증을 제공합니다. 고객사에 제공한 설비에 대해 운용상의 이슈로 고객의 개선요구가 접수되면 현상 확인 및 문제점 파악 후, 경불량일 경우 파견된 인원이 현장에서 긴급조치를 통해 문제를 해결하고 중불량일 경우 세부원인 분석과 대칙 수립, 필요 부품에 대한 수배를 진행합니다.문제 해결 후 정식 생산이 진행되는 기간 동안 A/S 인원이 현장에 상주하며 설비의 안정적인 생산을 모니터링 합니다. 당사는 생산공정 내재화와 일부 외주공정에 대한 자체 품질관리를 통해 제품의 품질에 대해 엄격하게 관리하고 있지만 고객사의 사용 미숙으로 무상보증 기간 내 다수의 A/S 건이 접수될 경우 당사 인력 소요 등 비용이 발생할 수 있으며 그에 따라 당사의 사업성이 악화될 수 있으므로 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

머. 결
산일 이후 최근 재무정보 관련 위험

증권신고서 작성지침에 따라 증권신고서에 기재하는 "재
무에 관한 사항
"
은 최근사업연도
(
또는 반기
,
분기
)
말을 기준으로 감사인의 감사 또는 검토를 받은 수치를 기준으로 기재하고 있습니다
.
발행회사는 신뢰성 있는 재무정보를 생산하기 위하여 최선의 노력을 다 할 것으로 판단되나
,
발행회사의 의도적 혹은 비의도적인 회계처리 오류의 발생 가능성을 배제할 수 없는 바
,
감사인의 감사 혹은 검토를 받은 재무 수치를 기준으로 증권신고서를 작성하도록 함으로서 상기한 회계처리 오류의 가능성을 축소할 수 있으리라 사료됩니다
.

그러나
,
이러한 기재방식은 회계처리 오류의 가능성은 축소할 수 있으나
,
결산일 이후 회사의 손익 추이에 관하여는 투자자에게 정보를 제공하기 어려울 수 있다고 판단됩니다
.
이에
,
금융감독원에서는
2024
년
1
월
23
일
"
기업 공시역량 제고를 위한 투자위험요소 기재요령 개정 및
2023
년도 주요 정정요구 사례 공개
"
보도자료 배포를 통해
, IPO
기업의 최근 재무정보 공시방안 관련 기재 요령을 구체화한 바 있습니다
.

당사는
2024
년 반기 검토 이후
,
감사
(
검토
)
받지 않은 당사 자체 결산
별도재무제표 기준

2024
년
7월 매출액
24억원
,
영업이익 2
억원

,
2024년 8월 기준 매출액 71억원, 영업이익 6억원
을 시현하였습니다

.

상기 실적은 향후 감사
(
검토
)
과정에서 확정 실적과의 차이발생 가능성이 있으며
,
당사의 실적 악화에 따른 주가 하락 등의 위험이 존재합니다
.

한편
,
증권신고서 제출일 현재 당사가 투자위험요소에 기재한 사항 외에 당사가 인지하고 있는 당사의 코스닥시장 신규상장 전까지 당사의 재무실적에 영향을 미칠 수 있는 추가적인 영업환경 변동 전망에 관한 사항은 존재하지 않습니다
.

증권신고서 작성지침에 따라 증권신고서에 기재하는
"재무에 관한 사항
"은 최근사업연도
(또는 반기
, 분기
) 말을 기준으로 감사인의 감사 또는 검토를 받은 수치를 기준으로 기재하고 있습니다
. 발행회사는 신뢰성 있는 재무정보를 생산하기 위하여 최선의 노력을 다 할 것으로 판단되나
, 발행회사의 의도적 혹은 비의도적인 회계처리 오류의 발생 가능성을 배제할 수 없는 바
, 감사인의 감사 혹은 검토를 받은 재무 수치를 기준으로 증권신고서를 작성하도록 함으로서 상기한 회계처리 오류의 가능성을 축소할 수 있으리라 사료됩니다
.

[증권신고서 작성 지침]

II.

공시서류작성기준일 및 공시대상기간

1.

증권신고서의 공시서류작성기준일은 증권신고서 제출일 전일로 한다
. 다만
, 「발행인에 관한 사항」중
'재무에 관한 사항
', '회계감사인의 감사의견 등
', '부속명세서
' 등 회사의 회계처리 또는 감사와 관련된 사항과 사업의 내용 중 사업연도별로 비교표시하는 사항 등
(이하
"재무에 관한 사항 등
")은 제출일이 속하는 사업연도의 최근 사업연도
(또는 반기
, 분기
)말을 공시서류작성기준일로 한다
.

2.

증권신고서에 적용되는 공시대상기간은 최근
3사업연도로 한다
. 최근
3사업연도는 공시서류작성기준일이 속하는 사업연도의 직전사업연도를 포함한 최근
3사업연도의 개시일로부터 공시서류작성기준일까지를 말하며
, 공시서류작성기준일이 속하는 사업연도의 분기보고서 또는 반기보고서가 제출되었거나 분기보고서 또는 반기보고서에 기재될 내용을 포함하는 경우 공시서류작성기준일이 속하는 사업연도의 직전사업연도를 포함한 최근
2사업연도의 개시일로부터 공시서류작성기준일까지로 한다
.

3.

위
1, 2에서 정한 사항에도 불구하고 기업공시서식 작성기준 및 서식에서 별도로 공시서류작성기준일 또는 공시대상기간을 정하는 경우에는 그에 따르며
, 공시대상기간의 적용은 위
2의 방식을 준용한다
. 투자자의 오해를 방지하기 위한 경우 등으로서 회사가 필요하다고 인정하는 경우에는 공시대상기간을 연장할 수 있다
.- 기업공시서식 작성기준에서 공시대상기간을 '공시서류작성기준일이 속하는 사업연도 게시일부터 공시서류작성기준일'로 정하는 경우, 직전 사업연도의 사업보고서가 제출되지 않은 때에는 '공시서류작성기준일이 속하는 사업연도의 직전 사업연도 개시일부터 공시서류작성기준일'까지의 내용을 기재한다
.

출처 : 증권신고서(지분증권) 작성 시 기재상의 주의

그러나
, 이러한 기재방식은 회계처리 오류의 가능성은 축소할 수 있으나
, 결산일 이후 회사의 손익 추이에 관하여는 투자자에게 정보를 제공하기 어려울 수 있다고 판단됩니다
. 이에
, 금융감독원에서는
2024년
1월
23일
"기업 공시역량 제고를 위한 투자위험요소 기재요령 개정 및
2023년도 주요 정정요구 사례 공개
" 보도자료 배포를 통해
, IPO 기업의 최근 재무정보 공시방안 관련 기재 요령을 구체화한 바 있습니다
.

[투자위험요소 기재요령 안내서 개정 주요내용]

금융감독원 보도자료_투자위험요소 기재요령 안내서.jpg
금융감독원 보도자료_투자위험요소 기재요령 안내서

출처 : 금융감독원 보도자료(2024.01.22)

이에, 당사의 2024년 반기 검토 이후
8월까지의 잠정 매출액 및 영업손익을 아래와 같이 공시합니다. 아래 기재한 잠정실적은 당사의 가결산 기준의 재무수치로서 향후 감사(검토)받은 확정실적과의 차이발생 가능성이 있으며, 당사의 실적 악화에 의한 주가하락등 투자위험이 존재함에 따라 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

[2024년 반기 검토 이후 7월
및 8월 잠정 영업손익]

(단위: 백만원)

구분

2023

년
(감사의견 적정
)

2024

년
반기

(

검
토)

2024년 7월(가결산)
(감사받지 않음)

2024년 8월(가결산)
(감사받지 않음)

매

출액

61,300
30,740
2,424
7,056

영
업이익

5,784
2,892
205
565

(출처 : 감사보고서, 검토보고서, 당사 내부 자료)

한편
, 증권신고서 제출일 현재 당사가 투자위험요소에 기재한 사항 외에 당사가 인지하고 있는 당사의 코스닥시장 신규상장 전까지 당사의 재무실적에 영향을 미칠 수 있는 추가적인 영업환경 변동 전망에 관한 사항은 존재하지 않습니다
.

버. 지식재산권 관련 위험당사는 설립 이후 다수의 특허 등록 및 출원을 진행하고 있으며, 신고서 제출일 현재 등록특허 14건, 출원특허 10건을 보유하고 있습니다. 당사가 보유한 다수의 특허는 물류 자동화 시장 내에서 당사만이 자체적인 연구개발을 통해 구축한 기술적 진입장벽을 강화하고, 향후 신규 진입업체 혹은 기존 경쟁사로부터 당사 제품의 사업적 경쟁력을 유지하는데 기여할 수 있습니다.
다만,
지식재산권이나 영업비밀에 대한 침해가 발생하는 경우 이로 인한 소송 기타 분쟁이 발생할 수 있고, 이러한 분쟁은 막대한 비용과 시간을 요합니다.
당사는 설립이후 지식재산권과 관련한 소송및 영업비밀 등의 외부 유출 사례가 존재하지 않습니다. 그럼에도 불구하고,

만일 당사가 사업의 영위에 필수적인 지식재산권이나 영업비밀을 효과적으로 보호하지 못하는 경우, 이는 당사의 사업 및 재무에 부정적 영향을 미칠수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 설립 이후 자동화 물류 시스템 분야에서 지속적인 연구개발 및 투자를 통해 취득한 다수의 기술을 지식재산권으로 보호받기 위하여 다수의 특허 등록을 완료하였고 특허 출원을 진행하고 있습니다. 증권신고서 제출일 현재 당사는 국내 등록특허 14건을 보유하고 있으며, 10건의 특허를 출원하여 심사 중에 있습니다.

[등록특허 현황]

번호
명칭
특허등록번호
적용 제품
특허권자
등록일자
출원국

1
자동 이송 차량 및 이의 제어 방법
10-1257566
AGV/AMR
제닉스㈜
2013-04-17
대한민국

2
고온성형에 의한 고투자율 비정질 압분자심코아 및 그 제조방법
10-1499297
소재
제닉스㈜
2015-02-27
대한민국

3
철계 비정질 합금분말 및 이를 이용한 철계 나노결정 압분자심코아
10-1607483
소재
제닉스㈜
2016-03-24
대한민국

4
시소 구조의 구륜 유닛 및 이를 구비한 자동 이송 차량
10-1760131
AGV/AMR
제닉스㈜
2017-07-14
대한민국

5
지르코늄 분말 또는 지르코늄합금 분말의 제조방법 및그에 따른 지르코늄 분말 또는 지르코늄합금 분말
10-1776111
소재
제닉스㈜
2017-09-01
대한민국

6
자동 이송 차량 시스템 및 그 제어방법
10-1783009
AGV/AMR
제닉스㈜
2017-09-22
대한민국

7
전자파의 차폐 및 흡수와 방열 특성이 우수한 자성체시트의 제조방법
10-2080088
소재
제닉스㈜
2020-02-17
대한민국

8
전자파의 차폐 및 흡수 기능이 우수한 복합 자성체 차폐시트
10-2080087
소재
제닉스㈜
2020-02-17
대한민국

9
고성능 복합 전자파 차폐시트 및 이의 제조방법
10-2082810
소재
제닉스㈜
2020-02-24
대한민국

10
이송 시스템 및 이것의 제어 방법
10-2242360
OHT
제닉스㈜
2021-04-14
대한민국

11
반도체 반송 시스템 및 이의 반송 차량 제어 방법
10-2242361
OHT
제닉스㈜
2021-04-14
대한민국

12
전자파 흡수체용 과립 분말 및 이를 이용한 전자파 차폐/흡수체의 제조 방법
10-2293279
소재
제닉스㈜
2021-08-18
대한민국

13
복합 아토마이저
10-2293284
소재
제닉스㈜
2021-08-18
대한민국

14
이송 시스템 및 이를 이용한 이송 방법
10-2351005
OHT
제닉스㈜
2022-01-10
대한민국

[출원특허 현황]

번호
명칭
출원번호
적용 제품
특허권자
출원일자

1
NF3 가스 생산을 위한 무인 자동화 시스템 및 방법
10-2022-0158301
AGV/AMR
제닉스㈜, SK㈜
2022-11-23

2
무인반송차량을 이용한 독성 물질의 운송 시스템 및 방법
10-2022-0158313
AGV/AMR
제닉스㈜, SK㈜
2022-11-23

3
무인운반차의 얼라인 시스템
10-2023-0093778
AGV/AMR
제닉스㈜, SK㈜
2023-07-19

4
오토 스탁킹 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052477
Stocker
제닉스㈜
2024-04-19

5
동기화 제어 가능한 물류 로봇 유니트, 물류 로봇 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052478
AGV/AMR
제닉스㈜
2024-04-19

6
통합 관제 서버, 물류 로봇 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052479
AGV/AMR
제닉스㈜
2024-04-19

7
진입 정렬 제어 가능한 물류 로봇 유니트, 물류 로봇 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052480
AGV/AMR
제닉스㈜
2024-04-19

8
물류 로봇 유니트, 물류 로봇 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052481
AGV/AMR
제닉스㈜
2024-04-19

9
ELECTROMAGNETIC WAVE SHIELDING SHEET HAVING FLEXIBILITYAND METHOD FOR MANUFACTURING SAME (신축성과 이의 제조방법을 가지는 전자파 차단 물품 시트)
PCT/KR2018/002702
소재
제닉스㈜
2018-03-07

10
COMPOSITE MAGNETIC SHIELDING SHEET HAVING EXCELLENT FUNCTIONSOF SHIELDING AND ABSORBING ELECTROMAGNETIC WAVES ANDMANUFACTURING METHOD FOR MAGNETIC SHEET (자성 시트에 대한 차폐의 우수한 기능과 흡수성 전자파와 제작 방법을 갖는콤포자이트 자기장 차폐 시트)
PCT/KR2020/002872
소재
제닉스㈜
2020-02-28

당사가 보유한 다수의 특허는 물류 자동화 시장 내에서 당사만이 자체적인 연구개발을 통해 구축한 기술적 진입장벽을 강화하고, 향후 신규 진입업체 혹은 기존 경쟁사로부터 당사 제품의 사업적 경쟁력을 유지하는데 기여할 수 있습니다.
다만, 지식재산권이나 영업비밀에 대한 침해가 발생하는 경우 이로 인한 소송 기타 분쟁이 발생할 수 있고, 이러한 분쟁은 막대한 비용과 시간을 요합니다. 당사는 설립 이후 지식재산권과 관련한 소송 및 영업비밀 등의 외부 유출 사례가 존재하지 않습니다. 그럼에도 불구하고,
만일 당사가 사업의 영위에 필수적인 지식재산권이나 영업비밀을 효과적으로 보호하지 못하는 경우, 이는 당사의 사업 및 재무에 부정적 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

서. 이해관계자와의 거래 관련 위험

당사는 ㈜제논코리아와 ㈜지나테크의 지분증권을 보유하고 있습니다. 두 업체 모두 당사의 Stocker 및 AGV/AMR의 제작 및 설치에 대한 외주용역을 수행하고 있으며, 당사는 외주업체의 경쟁력 향상 및 안정적인 외주처 확보를 목적으로 지분을 출자하였습니다.

당사의 지분투자 목적이나 거래수행 내역 등 당사와의 관계를 고려할 때
,
제
3
자와의 거래가격 차이
,
이익의 전가 등에서 이해상충 가능성이 높지 않으며
,
당사는 거래에 있어 이해상충 가능성을 낮추고 거래의 공정성을 확보하며 통제를 강화하기 위해
2023
년
9
월 27일 이사회를 통해「이해관계자와의 거래에 대한 통제규정」을 제정 및 도입하여 보다 객관적이고 명시적인 통제시스템을 구축하여 운영해 오고 있습니다.

이처럼 당사는 지분 출자 업체와 거래가 발생하는 구조이나, 절차적 강화를 통하여 이해관계자 간 거래는 철저한 내부통제 절차를 거쳐 이뤄지고 있습니다. 지
나테크 및 제논코리아는
외주용역을 수행하는 타 업체 대비
거래가격의 차이
,
이익 전가의 발생가능성은 제한적인 상황입니다.
다만
,
이러한 당사의 노력에도 불구하고
,
향후 이해관계자와의 거래 특성상 이해상충의 여지가 존재할 수 있으며, 예기치 못한 거래의 발생 및 거래 시 내부통제 절차 진행 상의 미흡한 점이 발생할 경우 당사의 경영에 부정적인 영향을 끼칠 수 있는 바 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

증권신고서 제출일 현재 당
사는 다음과 같은 타법인 출자내역이 존재합니다.

[당사 타법인 출자내역]

(단위: 백만 원)

구 분
종류
취득금액
공정가치
장부금액
보유 지분율

㈜제논코리아
보통주
39
39
39
19.5%

㈜지나테크
보통주
26
26
26
17.7%

합 계
-
65
65
65
-

당사는 ㈜제논코리아와 ㈜지나테크의 지분증권을 보유하고 있으며, 각각의 지분율이20% 미만으로 당기손익-공정가치측정금융자산으로 평가하고 있습니다. 두 업체 모두 당사의 Stocker 및 AGV/AMR의 제작 및 설치에 대한 외주용역을 수행하고 있으며, 당사는 외주업체의 경쟁력 향상 및 안정적인 외주처 확보를 목적으로 지분을 출자하였습니다.㈜지나테크가 수행하는 외주용역은 제품의 단순 조립업무와 표준화 제품의 Turn-key 용역이 있으며, 당사의 수주량이 증가하는 경우 ㈜지나테크가 수행하는 외주 용역이 증가하게 됩니다. ㈜제논코리아 또한 당사 제품의 단순 제작 용역을 수행하고 있으며, 타 외주업체로부터 제공받는 단가 수준으로 거래가 이루어지고 있습니다.

최근 3개년 및 2024년 반기 기준 ㈜제논코리아, ㈜지나테크와의 외주용역 거래내역은 다음과 같습니다.

[㈜제논코리아, ㈜지나테크 매출/매입거래 내역]

(단위 : 백만원)

법
인명

구분

2021

년

2022

년

2023

년

2024년 반기

㈜지
나테크

외주노무비
2,141
4,348
2,053
163

원재료매입
118
345
94
37

㈜제
논코리아

외주노무비
-
-
2
142

상
기
회
사는 당사의 지분투자 목적이나 거래수행 내역 등 당사와의 관계를 고려할 때
,
제
3
자와의 거래가격 차이
,
이익의 전가 등에서 이해상충 가능성이 높지 않습
니다. 다만,
당사는 거래에 있어 이해상충 가능성을 낮추고 거래의 공정성을 확보하며 통제를 강화하기 위해
2023
년
9
월 27일 이사회를 통해「이해관계자와의 거래에 대한 통제규정」을 제정 및 도입하여 보다 객관적이고 명시적인 통제시스템을 구축하여 운영해 오고 있습니다.
당사의 ㈜

지나테크 및 ㈜

제논코리아 지분율은 20%미만으로, 관계회사에 해당하지 아니하나, 해당 법인의 지분율 및 거래관계를 고려하여 2024년 8월 9일 이사회 결의로 이해관계자와의 거래에 대한 통제규정의 개정하여 최대주주등이 지분 10% 이상을 소유한 법인을 이해관계자에 포함하도록 이해관계자의 대상을 확장하였습니다. 향후 이해관계자와 거래시 거래의 범위 및 절차, 거래의 집행, 이사회 내 위원회 필수내용 등을 명시하여 이사회 승인을 바탕으로 거래가 이루어져야 합니다.「이해관계자와의 거래에 대한 통제규정」의 주요 내용은 아래와 같습니다.

[이해관계자와의 거래에 대한 통제규정 주요 내용]

구분
내용

제3조 대상

이 규정은 다음 각 호에 해당하는 이해관계자를 대상으로 한다
.

1. “
이해관계자
”
란 당해
법인의 주요주주
(
그의 특수관계인을 포함한다
.),
이사 또는 감사
(
감사위원회 위원을 포함한다
.)
및 관계회사
,
최대주주등이 소유한 지분율이
10%
이상거나 회사와 임원
(
상법
제
408
조의
2
에 따른 집행임원을 포함한다
)
을 겸직하는 인원이 재직중인 법인
를 말한다
.

2. “
최대주주
”
라 함은 금융회사의지배구조에관한법률 제
2
조 제
6
호 가목의 규정에 의거하여 본인 및 그 특수 관계인이 소유하는 주식의 수가 가장 많은 주주를 말한다
.

3. “
주요주주
”
라 함은 금융회사의지배구조에관한법률 제
2
조 제
6
호 나목의 규정에 의거하여 자기의 계산으로 법인의 의결권 있는 발행주식총수의
100
분의
10
이상의 주식
(
그 주식과 관련된 증권예탁증권을 포함한다
)
을 소유한 자와 임원의 임명 등 당해 법인의 주요 경영사항에 대하여 사실상 영향력을 행사하고 있는 주주를 말한다
.

4. “
특수관계인
”
이라 함은 금융회사의지배구조에관한법률 시행령 제
3
조 제
1
항 각호의
1
에 해당하는 자를 말한다
.

5. “
관계회사
”
라 함은 기업회계기준서 제
1024
호 문단
9,
기업회계기준서 제
1028
호 문단
5
및
6,
주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 시행령 제
26
조
,
주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 시행령 제
3
조 제
1
항에 해당하는 자를 말한다
.

6. “
최대주주등
”
이라 함은 최대주주 및 그 특수관계인을 의미한다
.

제4조 거래의 범위

이해관계자 거래의 유형을 다음의 각 호와 같다
.

1.
매출
/
매입거래

2.
부동산 구입
/
처분

3.
용역거래

4.
대리 및 임대차 협약

5.
연구개발의 이전

6.
면허 약정

7.
대여와 출자를 포함하는 금융거래

8.
담보
/
보증

9.
경영계약
/
기타 영업 및 경영 활동상 중요하다고 생각되는 거래 등

제5조 거래의 집행

이해관계자와의 거래는 사전에 대표이사가 이사회를 소집하여 그 이사회에서 참석 이사들에게 그 거래의 객관성과 당위성을 자세히 설명하고 참석이사들의 만장일치 결의를 얻어 그 거래를 집행한다
.
다만
,
이해관계자와 특수관계가 있는 이사는 결의하지 아니한다
.

제6조 이사회의 필수 내용

이해관계자 거래의 이사회에서는 다음의 내용을 포함해야 한다
.

1.
특수관계의 성격
(
특수관계의 이해에 필요할 경우 이해관계자의 명단을 포함한다
.)
에 대하여 대표이사는 이사들에게 상세히 설명을 하여야 한다
.

2.
거래명세
(
대가가 없거나 소액의 거래와 거래의 재무제표에 대한 영향을 이해하는데 필요한 기타의 정보도 포함한다
.)
에 대해서는 회사의 회계관리자가 이사들에게 그 설명을 하며
,
이에 대한 이사들의 결의를 만장일치로 득해야 한다
.

3.
가격정책
,
결제조건 등의 거래조건
(
거래조건의 변경이 있는 경우 변경의 효과를 표시한다
.)
에 대해서는 대표이사는 이사들에게 자세히 알리고 이에 대한 결의를 이사들의 만장일치로 득하여야 한다
.

당사는 (주)지나테크 및 (주)제논코리아로부터 외주 용역을 제공받고 있어 상장 이후에도 거래가 발생할 것으로 예상되고 있으며, 해당 이해관계자와의 거래에 대해서 상장 이후에도 특이사항이 발생하지 않도록
대응할 예정입니다.
이러한 당사의 노력에도 불구하고
,
향후 이해관계자와의 거래 특성상 이해상충의 여지가 존재할 수 있으며, 예기치 못한 거래의 발생 및 거래 시 내부통제 절차 진행 상의 미흡한 점이 발생할 경우 당사의 경영에 부정적인 영향을 끼칠 수 있는 바 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

어. 최
대주주등의 의무이행 확약 및 주주간 계약 체결에 따른 위험

당사의 최대주주인 배성관 대표이사와 등기임원 박준호 상무는 당사의 지분 22.66%를 보유하고 있는 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합("이하 조합")의 후순위 유한책임조합원으로서, 배성관 대표이사는 7.8%, 박준호 상무는 4.9%의 출자비율로 간접적으로 지분을 보유하고 있습니다. 조합이 보유한 당사 지분은 상장 이후 6개월간 의무보유되나, 조합 규약상 유한책임조합원은 공동업무집행조합원의 동의를 득하는 경우 보유한 출자지분의 양도가 가능하여, 배성관 대표이사 및 박준호 상무, 조합의 공동집행업무조합원을 대상으로 조합원 지위의양도가 이루어지지 않도록 하는 확약을 하였습니다. 한편, 배성관 대표이사와 박준호 상무는 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합과 주식 양수도 거래 계약을 체결할 당시 추가적으로 주주간 계약을 체결하였습니다. 주주간 계약서의 조항에는 일반 보통주주가 가진 권리, 의무와 달리 정한 조항이 일부 존재합니다.다만, 주주간 계약서 당사자들 전원의 합의에 따라 회사가 기업공개를 완료하여 회사의 보통주식이 한국거래소에서 거래가 개시된 시점부터 주주간 계약서에서 정한 모든 약정사항이 해지되며, 주식매매계약서상 일반 보통주주와 달리 정한 내용에 대한 모든 권리 및 의무가 일반 보통주주와 동일함을 확인하는 서면확인서를 제출 받았습니다.
그러나 한국거래소 대상 의무이행 확약조치에도 불구하고, 확약인의 의무이행 위반에 대한 가능성을 완전하게 배제할 수는 없으며, 해당 확약을 위반한 경우 한국거래소가 당사에 대하여 조치를 행할 수 있고 위반으로 발생하는 손해에 대한 책임을 부과하게 됩니다. 또한, 증권신고서 제출일 현재 주주간 계약에서 정한 모든 약정사항이 해지된 것은 아니며, 기업공개 의무를 달성하지 못 할 경우 투자자의 풋옵션이 행사될 수 있습니다. 투자자께서는 상기 최대주주등의 의무이행 및 주주간 계약에 대한 내용을 참고하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

당사의 최대주주인 배성관 대표이사와 등기임원 박준호 상무는 2024년 3월 4일 주식양수도 거래를 통해 당사의 지분 22.66%를 보유하고 있는 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합(이하 "조합)의 후순위 유한책임조합원으로서, 배성관 대표이사는 7.8%, 박준호 상무는 4.9%의 비율로 간접적으로 당사의 지분을 보유하고 있습니다.조합이 보유한 당사 지분은 상장 이후 6개월간 의무보유되나, 조합 규약상 유한책임조합원은 공동업무집행조합원의 동의를 득하는 경우 보유한 출자지분에 대한 양도가가능하며, 이 경우 유한책임조합원으로서의 의무 및 책임을 포괄승계하도록 하고 있습니다.

[투자조합 규약상 양도에 관한 규정]

(전략)
제 18조 (조합원 지위의 양도)① 유한책임조합원이 그 지위를 타인에게 양도하고자 하는 경우에는 출자지분의 양수도계획서를 첨부하여 공동업무집행조합원에게 서면으로 신청하고, 공동업무집행업무조합원 전원의 동의를 얻어야 한다. 이 경우 유한책임조합원의 지위를 양수하는 자는 그 지위를 양도하는 자의 권리와 유한책임조합원으로서의 의무 및 책임을 포괄승계한다.② 제1항에 따라 유한책임조합원이 조합원 지위의 전부 또는 일부를 양도하고자 하는 경우 양도하고자 하는 출자지분에 대하여 다른 조합원들이 출자지분에 비례하여 우선매수권을 가진다.(후략)

배성관 대표이사 및 박준호 상무는 상장 후 6개월 이전 출자지분의 양도를 신청하지 않는다는 내용의 확약서를, 신기술투자조합의 공동업무집행조합원에 해당하는 에임인베스트먼트㈜, 케이비증권㈜, 키움캐피탈㈜는 제닉스의 최대주주등의 조합원 지위양도를 동의하지 않는다는 내용을 확약하였습니다. 한편, 배성관 대표이사와 박준호 상무는 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합과 주식 양수도 거래 계약을 체결시 추가적으로 주주간 계약을 체결하였습니다. 주주간 계약서에 따르면 매도인측에 해당하는 배성관 대표이사 및 박준호 상무와 공동업무집행조합원간에는 발행주식의 처분 및 회사의 경영사항, 풋옵션 부여 등에 관한 사항이 구체적으로 정해져 있으며, 주주간 계약서에서 정한 약정사항 중 일반 보통주주가 가진 권리, 의무와 달리 정한 조항이 일부 존재합니다.

[주주간 계약서상 주요 계약사항]

구분
내용

제3조의1투자자의 사전 동의사항
매도인1(배성관)과 대상회사는 대상회사와 관련된 주요 의사결정에 대하여 투자자의 사전 서면동의를 받아야 하며, 이는 대상회사의 보통주식이 상장된 이후에도 유효하다.

제5조의1기업공개(IPO) 의무
매도인1 및 대상회사는 거래종결일 이후 36개월이 되는 날까지 대상회사의 보통주식이 유가증권시장 또는 코스닥시장에 상장 후 거래가 되어야 한다.

제5조의 2의무위반의 효과
기업공개 의무기한까지 대상회사의 기업공개가 되지 않는 경우 투자자는 기업공개 기한 다음날부터 거래종결일 이후 60개월이 되는 날까지 매도인1에 대하여 투자자가 보유하는 대상회사 발행주식의 전부 또는 일부의 매수를 청구할 수 있는 권리가 있다.

제6조투자자의 동반매각요구권
투자자는 거래종결일 이후 36개월 내 기업공개가 이루어지지 않는 경우 최대주주 또는 매수의무자에게 주식매수청구권을 행사할 수 있으며, 이를 통해 매매계약이 이루어지지 않은 수량만큼 최대주주가 보유한 회사의 보통주식의 매각을 요구할 수 있다.

제9조IPO 가격 조정
대상회사의 IPO 1주당 공모가격 70%에 해당하는 단가가 주식매매계약서상 1주당 매매가격에 미달하는 경우, 매도인 1은 해당 단가차액에 거래 주식수를 곱한 가액만큼 신기술투자조합에게 현금을 추가 납입하여야 한다.

본 계약상 제6조 투자자의 동반매각요구권에 따르면, 투자자는 거래일로부터 36개월이내 기업공개가 이루어지지 않는 경우 최대주주 또는 매수의무자에게 주식매수청구권을 행사할 수 있으며, 매매계약이 이루어지지 않은 수량만큼 최대주주가 보유한 회사의 보통주식의 매각을 요구할 수 있습니다.
다만,
제3조의 1 투자자의 사전 동의사항 조항을 포함하여
상장예비심사신청 이전 주주간 계약서 당사자들 전원의 합의에 따라 회사가 기업공개를 완료하여 회사의 보통주식이 한국거래소에서 거래가 개시된 시점부터 주식매매계약서상 일반 보통주주와 달리 정한 내용에 대한 모든 권리 및 의무가 일반 보통주주와 동일함을 확인하는 서면확인서를 제출 받았습니다.한국거래소 대상 의무이행 확약조치에도 불구하고, 확약인의 의무이행 위반에 대한 가능성을 완전하게 배제할 수는 없으며, 해당 확약을 위반한 경우 한국거래소가 당사에 대하여 조치를 행할 수 있고 위반으로 발생하는 손해에 대한 책임을 부과하게 됩니다. 또한, 증권신고서 제출일 현재 주주간 계약에서 정한 모든 약정사항이 해지된 것은 아니며, 기업공개 의무를 달성하지 못 할 경우 투자자의 풋옵션이 행사될 수 있습니다. 투자자께서는 상기 최대주주등의 의무이행 및 주주간 계약에 대한 내용을 참고하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

3. 기타위험

가
. 상장 이후 유통가능 주식수 및 매도가능물량으로 인한 위험
금번 공모 시 당사 상장예정주식 총수의 29.51%에 해당하는 1,290,272주가 유통가능 물량입니다.
상장 3개월 후에는 발행주식 총수의 1.87%에 해당하는 81,705주, 6개월 후에는 발행주식 총수의 21.28%에 해당하는 930,302주, 1년 후에는 발행주식 총수의 10.76%에 해당하는 470,361주, 그리고 상장 2년 6개월후에는 최대주주 보유주식 1,600,000주(발행주식 총수의 36.59%)가 추가적으로 의무보유기간 만료에 따라 매도 가능물량에 해당합니다.
이와 같은 매도가능물량으로 인하여 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자에 유의하시기 바랍니다.

금번 공모 및 상장주선인 의무인수 주식을 포함한 당사의 상장예정주식수 4,372,640주 중 3,082,368주(상장 후 지분율 70.49%)는 상장 후 매각이 제한될 예정입니다.당사의 최대주주인 배성관 대표이사가 보유한 1,600,000주(상장 후 지분율 36.59%) 및 최대주주의 특수관계인이 보유한 176,200주(상장 후 지분율 4.03%)는 최대주주등의 보유주식으로, 「코스닥시장 상장규정」제26조1항제1호에 의거하여 상장일로부터 6개월간 의무보유되나, 최대주주와 등기임원의 보유주식은「코스닥시장 상장규정」 제26조제1항의 단서조항에 따라 한국거래소와의 협의 하에 의무보유기간을 연장하였습니다.최대주주가 보유하고 있는 1,600,000주는 전량 의무보유기간을 2년간 연장하여 상장일로부터 2년 6개월간 의무보유할 예정입니다. 특수관계인 중 등기임원인 박준호 상무의 보유주식 150,000주(상장예정주식수의 3.43%) 또한 의무보유기간을 6개월간 연장하여 상장일로부터 1년간 의무보유할 예정입니다. 최대주주 및 등기임원을 제외한 특수관계인이 보유한 26,200주(상장예정주식수의 0.60%)는 「코스닥시장 상장규정」 제26조제1항제1호에 의거하여 상장일로부터 6개월간 의무보유됩니다.또한, 벤처금융이 보유하고 있는 902,041주(상장예정주식수의 20.63%)는 상장예비심사 신청일 전 1년 이내에 최대주주등의 소유 주식을 취득한 건으로, 「 코스닥시장 상장규정」제26조1항제2호에 의거하여 6개월간 의무보유 예정입니다.당사의 직원 7인이 보유하고 있는 주식 600,000주(상장예정주식수의 13.72%)의 50%인 300,000주(상장예정주식수의 6.86%)는 규정상 의무보유 대상은 아니지만 투자자 보호 및 주가 안정성을 제고하기 위하여 「코스닥시장 상장규정」제26조 제1항 제7호에 의거하여 자발적 보호예수를 진행할 예정입니다. 또한 우리사주조합 내 직원이 보유하고 있는 294,599주 중 64,527주(상장예정주식수의 1.48%)는 각 조합원별 예탁일로부터 1년간 한국증권금융에 의무예탁됩니다.한편, 상장주선인 신영증권㈜은 금번 공모 시 동 규정 제13조제5항제1호나목에 의거 공모주식의 3% 혹은 10억원을 초과하는 경우 10억원에 해당하는 수량인 19,800주(상장예정주식수의 0.45%)를 확정공모가액과 같은 가격으로 취득하여 상장 후 3개월간 의무보유합니다. 또한, 금번 공모 시 우선배정하는 우리사주조합에 배정된 19,800주(상장예정주식수의 0.45%)는 상장 이후 한국증권금융에 예탁하여야 하며, 일부 예외사항을 제외하고 예탁일로부터 1년이 경과하기 이전까지 처분할 수 없습니다. 단, 우리사주조합에 배정된 주식수는 청약 결과에 따라 변경될 수 있습니다. 향후 청약 시 우리사주조합의 실권이 발생하여 미청약분이 발생할 경우, 본 건 공모의 총액인수계약서 상에서 약정한 배정기준에 의거 기관투자자 및 일반투자자에게 동 실권물량이 추가로 배정될 수 있습니다.이와 같은 매도가능물량으로 인하여 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자에 유의하시기 바랍니다. 단, 금번 공모물량 중 실권주가 발생하여 상장주선인이 인수하게 될 경우, 상장주선인이 취득하는 수량은 변경될 수 있습니다.상기 「코스닥시장 상장규정」에 의거한 의무보유 물량은 한국거래소가 불가피하다고 인정하는 경우를 제외하고는 매각이 제한됩니다.

[상장 이후 유통가능물량]

(단위 : 주, %)

구분
주주명
회사와의 관계
주식의 종류
공모전
공모후
매각제한기간
비고

주식수
지분율
보유주식
매각제한물량
유통가능물량

주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율

최대주주등
배성관
최대주주 본인
보통주
1,600,000
40.20%
1,600,000
36.59%
1,600,000
36.59%
-
-
상장일로부터 2년 6개월
주1)

박준호
등기임원
보통주
150,000
3.77%
150,000
3.43%
150,000
3.43%
-
-
상장일로부터 1년
주2)

정진욱
특수관계인
보통주
20,000
0.50%
20,000
0.46%
20,000
0.46%
-
-
상장일로부터 6개월
주3)

우리사주조합(임원)
미등기임원
보통주
6,200
0.16%
6,200
0.14%
6,200
0.14%
-
-
상장일로부터 6개월
주3)

소 계
-
보통주
1,776,200
44.63%
1,776,200
40.62%
1,776,200
40.62%
-
-
-
-

자기주식
제닉스㈜
자기주식
보통주
287,160
7.22%
-
-
-
-
-
-
-
주4)

벤처금융
에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합
벤처금융
보통주
902,041
22.66%
902,041
20.63%
902,041
20.63%
-
-
상장일로부터 6개월
주5)

기타주주
이O준 외 6인
직원
보통주
600,000
15.08%
600,000
13.72%
300,000
6.86%
300,000
6.86%
상장일로부터 1년
주6)

우리사주조합(직원)
직원
보통주
294,599
7.40%
294,599
6.74%
64,527
1.48%
230,072
5.26%
예탁일로부터 1년
주7)

김O용 외
2
인

-
보통주
120,000
3.02%
120,000
2.74%
-
-
120,000
2.74%
-
-

소 계
-
보통주
1,014,599
25.49%
1,014,599
23.20%
364,527
8.34%
650,072
14.87%
-
-

공모주주
우리사주조합(우선배정)
임직원
보통주
-
-
19,800
0.45%
19,800
0.45%
-
-
상장일로부터 1년
주8)

기관투자자, 일반청약자
-
보통주
-
-
640,200
14.64%
-
-
640,200
14.64%
-
-

소 계
-
보통주
-
-
660,000
15.09%
19,800
0.45%
640,200
14.64%
-
-

의무인수
신영증권㈜
상장주선인
보통주
-
-
19,800
0.45%
19,800
0.45%
-
-
상장일로부터 3개월
주9)

합 계
보통주
3,980,000
100.00%
4,372,640
100.00%
3,082,368
70.49%
1,290,272
29.51%
-
-

주1)
「코스닥시장 상장규정」 제26조 제1항 제1호에 따르면 상장일로부터 6개월간 의무보유되나, 상장 이후 안정적인 경영 및 투자자보호 조치 차원에서 「코스닥시장 상장규정」제26조 제1항 단서조항에 의거하여 의무보유기간을 2년 추가하여 상장일로부터 2년 6개월간 한국예탁결제원에 의무보유합니다.

주2)
「코스닥시장 상장규정」 제26조 제1항 제1호에 따르면 상장일로부터 6개월간 의무보유되나, 상장 이후 안정적인 경영 및 투자자보호 조치 차원에서 「코스닥시장 상장규정」제26조 제1항 단서조항에 의거하여 의무보유기간을 6개월 추가하여 상장일로부터 1년간 한국예탁결제원에 의무보유합니다.

주3)
「코스닥시장 상장규정」 제26조제1항제1호에 의거하여 상장일로부터 6개월간 의무보유됩니다.

주4)
제닉스㈜가 보유한 자기주식은 전량 구주매출할 계획입니다.

주5)
상장예비심사 신청일 전 1년 이내에 최대주주등으로부터 취득한 주식으로, 「코스닥시장 상장규정」제26조 제1항 제2호에 의거 보유주식을 상장일로부터 6개월간 의무보유합니다.

주6)
직원 7인의 보유주식 중 300,000주는 투자자 보호 및 주가 안정성을 제고하기 위해 「코스닥시장 상장규정」제26조 제1항 제7호에 의거하여 6개월간 자발적 의무보유됩니다.

주7)
우리사주조합 내 직원이 보유하고 있는 294,599주의 1차 부여일은 2022.07.30, 2차 부여일은 2023.08.23으로 예탁 후 상장일까지 1년 이상이 경과되나, 일부 우리사주조합원간 양수도가 이루어진 64,527주는 각 조합원별 예탁일로부터 1년간 한국증권금융에 의무예탁될 예정입니다.

주8)
금번 공모시 우선배정하는 우리사주조합 보유주식은 상장 이후 한국증권금융에 예탁하여야 하며, 일부 예외사항을 제외하고 예탁일로부터 1년이 경과하기 이전까지 처분할 수 없습니다. 단, 우리사주조합에 배정된 주식수는 청약일 이후 우리사주조합 신청(청약)수량에 따라 확정됩니다.

주9)
상장주선인 신영증권㈜는 금번 공모 시 「코스닥시장 상장규정」 제13조제5항제1호에 의거하여 모집(매출)하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량을 확정공모가액과 같은 가격으로 취득하여 상장 후 3개월간 의무보유합니다. 단, 금번 공모물량 중 실권주가 발생하여 상장주선인이 인수하게 될 경우 상장주선인이 취득하는 수량은 변경될 수 있습니다.

주10)
최종 유통가능물량은 공모주식수 변동 및 수요예측 시 기관투자자의 의무보유확약, 청약 시 배정군별 배정주식수 변경 등이 발생할 경우 변동될 수 있습니다.

매각제한물량 총 3,082,368주 중 상장 후 3개월 시점에서 81,705주(상장예정주식수 기준 1.87%) 상장 후 6개월 시점에서 930,302주(상장예정주식수 기준 21.28%), 1년시점에서 470,361주(상장예정주식수 기준 10.76%) 및 2년 6개월 시점에서 1,600,000주(상장예정주식수 기준 36.59%)의 출회 가능성이 존재합니다.

[상장 이후 시점별 유통가능 주식수]

구분
상장 직후
상장 3개월 후
상장 6개월 후
상장 1년 후
상장 2년 6개월 후

유통가능주식수
1,290,272
1,371,977
2,302,279
2,772,640
4,372,640

비율
29.51%
31.38%
52.65%
63.41%
100.00%

상기와 같은 매도가능물량의 단기간 내 급격한 출회는 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 의무보유기간 종료 후 주요 주주 등의 소유주식 매각은 당사의 사업성, 성장성 등에 대한 부정적인 시각으로 인식될 수 있으므로 투자자께서는 이 점에 유의하시기 바랍니다.

나. 코스닥시장 상장요건 미충족 및 상장예비심사결과 효력 상실 위험

금번 공모는 「코스닥시장 상장규정」에서 규정하고 있는 주식의 분산요건을 충족할 목적으로 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따라 공모의 방법으로 실시됩니다. 금번 공모 후 당사가 신규상장신청일까지 필요한 요건을 모두 충족하면 본 주식은 코스닥시장에 상장되어 매매를 개시하게 됩니다.

그러나
일부 요건이라도 충족하지 못하거나 상장재심사 사유에 해당되어 재심사 승인을 받지 못할 경우, 코스닥시장에서 거래할 수 없어 당사의 주식을 취득하는 투자자께서는 주식의 환금성에 큰 제약을받을 수도 있습니다.
한
편, 본 증권신고서 상의
공모일정은 확정된 것이 아니며 관계기관의 조정 또는 증권신고서 수리과정에서 변경될 수 있습니다.

당사가 금번 신고서 제출 이후 공모 일정 연기, 공모 철회, 그 외 사유 등으로 인하여 상장예비심사결과를 통보 받은 날인
2024년 8월 14일로부터 6개월 이내에 한국거래소에 신규상장 신청을 완료하지 못할 경우, 코스닥시장상장규정 제8조제1항에 의거, 한국거래소는 시장위원회의 의결을 거쳐 당사의 상장예비심사결과에 대하여 그 효력을 인정하기 아니할 수 있습니다.

당사는 2024년 04월 22일 상장예비심사신청서를 제출하여 2024년 08월 14일한국거래소로부터 상장예비심사결과를 통지 받았습니다. 금번 공모는 코스닥시장 신규상장에 필요한 주식의 분산요건을 충족할 목적으로 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따라 모집(매출)을 통해 공모하는 것입니다.

코스닥시장 상장규정 상 분산요건은 다음과 같습니다.

【코스닥시장 분산요건】 (다음 중 택 1)

가. 심사신청일 기준 소액주주 지분 25% 이상일 경우 :- 심사신청후 5%(최소 10억원) 이상 공모나. 심사신청일 기준 소액주주 지분 25% 미만일 경우- 심사신청후 10% 이상 공모 & 상장신청일 기준 소액주주 지분 25% 이상다. 심사신청일 기준 자기자본 500억원 또는 시가총액 1,000억원 이상- 심사신청후 10% 이상 & 기업 규모 따라 100만주 이상 공모라. 심사신청후 25% 이상 공모(*) 단, 상장신청일 기준 소액주주 500인 이상 충족 필요

한국거래소의 상장예비심사 결과 당사는 「코스닥시장 상장규정」 제28조제1항에서 정하는 신규상장신청일(모집(매출)완료일)까지 주식의 분산 요건을 구비하여야 합니다. 그러나 상장 전 하기와 같은 사유가 발생하고 한국거래소가 판단하기에 상장예비심사 결과에 중대한 영향을 미칠 수 있다고 인정하는 경우, 한국거래소는 상장예비심사 승인의 효력을 인정하지 않을 수 있습니다. 이 경우 당사는 상장예비심사신청서를 다시 제출하여 심사를 받아야 할 수도 있으며, 당사 주식의 상장 연기 혹은 상장 취소로 이어질 수 있습니다.

【상장예비심사 결과】

1.
상장예비심사결과

□ 제닉스㈜

가
상장주선인을 통하여 제출한 상장예비심사
신청서 및 동 첨부서류를 코스닥시장 상장규정
(
이하
“
상장규정
”
이라 한다
)
제
6
조
(
상장예비심사 등
)
에 의거하여 심사
('24.8.14)
한 결과
,

사후 이행사항을 제외하고 신규상장 심사요건을 구비하였기에 다음의 조건으로 승인함

-
다 음
-

□
사후 이행사항

-
신청법인은 상장규정 제
27
조에서 정하는 신규상장신청일
(
모집 또는 매출의 주금납입기일
)
까지 상장규정 제
28
조제
1
항제
1
호
(
주식의 분산
)
의 요건을 구비하여야 함

-
만약 신청법인이 신규상장 신청일에 코스닥시장상장규정 제
2
조
제
1
항제
38
호
에서 정하는 벤처기업에 해당하지 않게 되는 경우에는
동 규정 제
28
조의 벤처기업 요건이 적용되지 아니하고 일
반기업 상장요건을 구비하여야 함

2.
상장예비심사결과의 효력 불인정

□
신청법인이 코스닥시장상장규정 제
8
조제
1
항에서 정하는 다음 각 호의 사유에 해당되어
,
상장예비심사결과에

중대한 영향을
미친다고

한국거래소
(
이하
“
거래소
”
라 한다
)
가 판단하는 경우
,
시장위원회의 심의

·의결을 거쳐 상장예비심사 결과의 효력을 인정
하지 않을 수 있음

1)
상장규정
제
5
조제
2
호에서 정하는 경영상 중대한 사실
(
발행한
어음이나 수표의 부도
,
합병
,
소송의 제기
,
영업활동의 중지
,
주요자산의 변동 등
)
이 발생한 경
우

2)
상장예비심사신청서 또는 첨부서류를 거짓으로 기재하거나 중요한 사항을 빠뜨린 사실이 확인된 경우

3)
상장규정 제
6
조제
3
항 전단에 따른 재무서류에 대한 재무제표 감리 결과 증권선물위원회가 증권 발행제한
,
검찰 고발
,
검찰
통보 또는 과징금 부과 조치
(
금융위원회의 과징금 부과조치를 포함
)
를 의결한 사실이 확인된 경우

4)
자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제
122
조에 따른 정정신고서의 정정내용이 중요한 경우

5)
상장예비심사 결과를 통보받은 날부터
6
개월 이내에 상장
신청서를 제출하지 않은 경우
.
다만
,
해당 법인이 코스닥시장의 상황 급변 등 불가피한 사유로 상장신청서 제출기한
연장을
신청하여 거래소가 승인하는 경우에는
6
개월 이내에서 제출기한을 연장할 수 있음

6)
상장을 신청할 때 제출한 재무내용 등이 상장예비심사신청 시에
제출한 내용 등과 현저하게 다르거나 중대한 변경이
발견된 경우

7)
그 밖에 상장예비심사 결과에 중대한 영향을 미치는 것으로 상장규정시행세칙 제
13
조에서 정하는 경우

□
코스닥시장상장규정 제
6
조제
3
항 전단에 따른 재무서류
(
최근
사업연도의 개별
·
연결재무제표 및 그에 대한 감사인의 감사
보고서 등
)
에 대한 재무제표 감리 결과 증권선물위원회가 상장
신청인에 대하여 임원
(
상법 제
408
조의
2
에 따른 집행임원을
포함
)
의
해임
·
면직 권고
,
임원의 직무정지 또는 감사인 지정조
치를 의결한
사실
이 확인된 경우
,
거래소는 상장 심사요건에 따라 심사
하여
심사의 효력이 불인정되어야 한다고 판단되는 때에는 시장
위원회의 심의
·
의결을 거쳐 상장예비심사 결과의 효력을 인정하
지 않을 수 있음

3.
기타 신규상장에 필요한 사항

□
상장신청인은 코스닥시장상장규정 제
5
조에서 정하는 다음
각 호의

사유가 발생한 때에는 상장주선인을 통하여 거래소에
신고하여야 함

1)
증권에 관한 사항에 대한 이사회나 주주총회의 결의

2
)
발행한 어음이나 수표의 부도
,
합병
(
상법 제
522
조
,
제
527
조의
2,
제
527
조의
3
에 따른 합병을 말함
),
소송의
제기
,
영업활동의 중지
,
주요자산의 변동 등 경영상 중대한 사실

3)
모집 또는 매출의 신고
.
이 경우 투자설명서
(
예비투자설명서 포함
)
와 그 기재내용의 정정사항을 포함하여 제출하여야 함

4)
상장신청인이 국내기업이고
,
당해 사업연도 반기종료 후
45
일이
경과한 경우
,
반기재무제표와 그에 대한 감사인의 검토보고서

5
)
최근 사업연도의 결산 승인을 위한 주주총회 개최
(
상법 제
449
조의
2
제
1
항에 따라 이사회결의로 재무제표를 승인하는
경우에는 이사회의 개최
).
이 경우 최근 사업연도의 재무제표와 그에 대한 감사인의 감사보고서를 같이 제출하여야
함

만약 당사의 상장적격성심사 결과에 영향을 줄 수 있는 사건이 발생할 경우 이는 당사 주식 상장 일정의 연기 또는 상장의 승인 취소를 유발할 수 있으며, 이에 따라 당사의 주식의 가격과 유동성에 심각한 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.한

편, 본 증권신고서상의 공모일정 및 기재사항은 확정된 것이 아니며 관계기관의 조정 또는 증권신고서 수리과정에서 청약일 전에 변경될 수 있으니, 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

코스닥시장상장규정 제8조제1항제5호에 의거, 코스닥시장 상장예정법인은 상장예비심사결과를 통보받은 날로부터 6개월 이내에 신규상장 신청을 완료하여야 합니다.당사가 금번 공모 일정 연기, 공모 철회, 그 외 사유 등으로 인하여 상장예비심사결과를 통보 받은 날인 2024년 08월 14일로부터 6개월 이내에 한국거래소에 신규상장 신청을 완료하지 못할 경우, 코스닥시장상장규정 제8조제1항에 의거, 한국거래소는 시장위원회의 의결을 거쳐 당사의 상장예비심사결과에 대하여 그 효력을 인정하지 아니할 수 있습니다.

다. 상장주선인의 주식 취득 관련 사항
「코스닥시장 상장규정」에 의해
상장주선인이 별도로 19,800주를 취득하게 됩니다. 이에 따라 공모 이외의 주식 수 증가로 인해 주식가치가 희석될 수 있습니다.
한편, 금번 공모 시 청약 미달이 발생하여 이를 상장주선인이 인수하게 될 경우 상장주선인이 추가로 취득하는 주식의 수는 감소할 수 있습니다.

「코스닥시장 상장규정」 제13조제5항제1호에 의거하여 대표주관회사인 신영증권㈜는 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)인 19,800주를 추가로 인수하게 되며, 상장규정에 따른 상장주선인의 의무 취득분은 상장 후 3개월간 계속보유하여야 합니다.

[ 상장 전ㆍ후 주식수 ]

(단위: 주)

구분
주식 종류
상장 전
상장 후

주식수
비율
주식수
비율

공모전 주식수
보통주
3,980,000
100.00%
3,980,000
91.02%

신주모집 주식수
보통주
-
-
372,840
8.53%

상장주선인의 의무 취득분
보통주
-
-
19,800
0.45%

합계
보통주
3,980,000
100.00%
4,372,640
100.00%

「코스닥시장 상장규정」 시행세칙 제15조제4항에 따르면 모집ㆍ매출한 주권의 일부를 취득하는 자가 없는 때에 그 나머지를 상장주선인이 취득하는 경우에는 그 취득수량을 포함하도록 되어 있습니다. 따라서, 금번 공모 물량 중 청약 미달이 발생하여 이를 상장주선인이 인수하게 될 경우 상장주선인이 추가로 취득하는 증권의 수량이 19,800주보다 감소할 수 있습니다.

투자자께서는 공모 이외의 주식수 증가로 인해 주식가치가 희석될 수 있는 점 참고하시기 바랍니다.

라
. 주식의 대규모 발행 또는 매각 위험(Overhang Issue)

향후 당사의 보통주가
대규모로 매각되거나 추가적으로 발행되는 경우, 당사의 보통주 가격은 하락할 수 있습니다.

당사는 코스닥시장 상장 이후 6개월이 경과하기 전까지 상장주선인의 사전 서면동의없이는 총액인수계약서에 의한 공모주식을 상장주선인에게 매각하는 것 이외에 주식또는 전환사채 등 주식과 연결된 유가증권을 발행하거나 직간접적으로 매매하거나, 담보제공 등 제3자와의 거래를 하지 않도록 할 것입니다.향후 당사가 보통주를 추가적으로 발행하거나 당사의 주주가 보유한 주식을 대규모로 매각하는 경우(매각 제한 기간이 종료한 이후에는 매각 금지 대상 물량을 보유한 주주들도 포함) 또는 이와 같은 사건이 발생할 것이라는 인식이 형성되는 경우, 당사의 보통주 가격은 하락할 수 있습니다.

마.
주식매수선택권 행사에 따른 지분희석 위험

당사는 설립 이후 당사의 설립, 경영과 기술혁신 등에 기여할 수 있는 임직원 등에게 주식매수선택권을 부여하였으며,
증권신고서 제출일 현재 미행사 주식매수선택권은 70,000주입니다. 이는 공모 후 발행주식총수(4,372,640주)의 1.60%에

해당합니다. 향후
주식매수선택권의 행사로 인하여 신주가 발행되어 시장에 출회될 경우 당사의 상장 후 주가에

희석화
요인으로 작용하여 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
투자자께서는 상기와 같이 출회 가능한 물량에 대해 반드시 유의하시기 바랍니다.

당사는 정관 9조의2(주식매수선택권)에 의거 주주총회의 특별결의로 발행주식총수의 100분의 10 범위 내에서 회사의 설립·경영·해외영업 또는 기술혁신 등에 기여하거나 기여할 수 있는 회사의 임직원 등에게 주식매수선택권을 부여할 수 있습니다.증권신고서 제출일 현재 주식매수선택권 부여 내역은 아래와 같으며, 미행사 주식매수선택권은 증권신고서 작성일 현재 70,000주로, 이는 공모 후 발행주식총수의 1.60%에 해당합니다.

[주식매수선택권 부여현황]

(기준일: 증권신고서 제출일 현재)
(단위: 주, 원)

부여대상
부여일자
부여 주식종류
부여 주식수
변동수량
잔여 미행사 수량
행사가격
행사기간

행사
취소
소멸

안OO 외 15명
2024.02.23
기명식보통주
40,000
-
-
-
40,000
19,600
2027.02.24 ~ 2029.02.23

장재원
2024.02.23
기명식보통주
30,000
-
-
-
30,000
19,600
2027.02.24 ~ 2029.02.23

합계
-
-
70,000
-
-
-
70,000
-
-

주식매수선택권 부여 현황은『제2부 발행인에 관한 사항 - Ⅶ. 임원 및 직원 등에 관한 사항 - 1. 임원의 보수 등 - 다. 주식매수선택권의 부여 및 행사현황 등 - (2) 주식매수선택권의 부여 및 행사현황』부분을 참조하시기 바랍니다.

바
.
상장
이후 주가의 공모가격 하회 가능성

당사의 주식은 한국거래소 코스닥시장에서 거래된 적이 없으며 금번 상장을 통해 한국거래소에서 최초 거래되는 것이므로
상장 이후 투자자께서는 공모가격이나 그 이상의 가격으로 주식을 재매각하지 못할 수도 있으니 이 점 유념하시기 바랍니다.

당사가 한국거래소 코스닥시장에 상장된 이후에 당사 주식의 거래 가격이 금번 공모가격을 하회할 수 있으며, 당사의 주식에 대한 매매가 원활하지 못할 수 있습니다. 또한 수요예측을 거쳐 당사와 주관사의 합의를 통해 결정될 공모가격은 기업공개 이후 시장에서 거래되는 시장가격을 나타내는 것이 아니며, 당사의 재무실적, 당사 및 당사가 경쟁하는 업종의 과거 및 미래전망, 당사의 경영진, 당사의 과거 및 현재영업, 당사의 미래수익 및 원가구조에 대한 전망, 당사와 유사한 사업 활동을 영위하고 있는 공개기업의 가치평가, 증권시장의 변동성 여부 등 다양한 요인의 영향을 받을 수 있습니다. 따라서 투자자는 공모가격이나 그 이상의 가격으로 주식을 매각하지 못할 수 있으며, 그 결과 투자금액의 일부 또는 전부에 대한 손실이 발생할 수 있습니다.

사.
Put-Back Option, 환매청구권 및 초과배정옵션 미부여

「증권 인수업무 등에 관한 규정」 개정으로
일반청약자에게 "공모가격의 90% 이상에 인수회사에 매도할 수 있는 권리(Put-Back Option)"가 부여되지 않으니 투자 시 유의하시기 바랍니다. 또한 금번 공모의 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제10조의3 제1항에 해당하지 않기 때문에 이에 따른
환매청구권이 부여되지 않습니다. 또한 당사는 금번 코스닥시장 상장을 위한 공모에서
"초과배정옵션"에 관한 계약을 체결하지 않았습니다. 투자자께서는 이점을 유의하시기 바랍니다.

2007년 6월 18일부터 시행된 「증권 인수업무 등에 관한 규정」에서 제11조 일반투자자의 권리 및 인수회사의 의무(Put-Back Option) 조항이 삭제됨에 따라 이와 관련해서 투자자께서는 해당 권리를 행사할 수 없으니 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.또한, 금번 공모의 경우 2016년 12월 13일 개정되어 2017년 1월 1일부로 시행되는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제10조의3 제1항에 해당하지 않기 때문에 환매청구권이 부여되지 않으므로 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.또한 당사는 금번 코스닥시장 상장을 위한 공모에서 주식에 대한 초과 청약이 있을 경우 대표주관회사가 발행사로부터 추가로 공모주식을 취득할 수 있는 초과배정옵션에 관한 계약을 체결하지 않았으므로, 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

【 증권 인수업무 등에 관한 규정 】

제10조의3(환매청구권)① 기업공개(국내외 동시상장공모를 위한 기업공개는 제외한다)를 위한 주식의 인수회사는 다음의 어느 하나에 해당하는 경우 일반청약자에게 공모주식을 인수회사에 매도할 수 있는 권리(이하 "환매청구권"이라 한다)를 부여하고 일반청약자가 환매청구권을 행사하는 경우 증권시장 밖에서 이를 매수하여야 한다. 다만, 일반청약자가 해당 주식을 매도 하거나 배정받은 계좌에서 인출하는 경우 또는 타인으로부터 양도받은 경우에는 그러하지 아니하다.1. 공모예정금액(공모가격에 공모예정주식수를 곱한 금액)이 50억원 이상이고, 공모가격을 제5조제1항제1호의 방법으로 정하는 경우2. 제5조제1항제2호 단서에 따라 창업투자회사등을 수요예측등에 참여시킨 경우3. 금융감독원의 「기업공시서식 작성기준」에 따른 공모가격 산정근거를 증권신고서에 기재하지 않은 경우4. 한국거래소의 「코스닥시장 상장규정」제2조제1항제39호나목에 따른 사업모델기업의 상장을 위하여 주식을 인수하는 경우5. 한국거래소의 「코스닥시장 상장규정」제2조제1항41호의 요건을 충족하는 기업② 인수회사가 일반청약자에게 제1항의 환매청구권을 부여하는 경우 다음 각 호의 요건을 모두 충족하여야 한다.1. 환매청구권 행사가능기간가. 제1항제1호부터 제3호까지의 경우 : 상장일부터 1개월까지나. 제1항제4호의 경우 : 상장일부터 6개월까지다. 제1항제5호의 경우 : 상장일부터 3개월까지2. 인수회사의 매수가격 : 공모가격의 90%이상. 다만, 일반 청약자가 환매청구권을 행사한 날 직전 매매거래일의 주가지수가 상장일 직전 매매거래일의 주가지수에 비하여 10%를 초과하여 하락한 경우에는 다음 산식에 의하여 산출한 조정가격 이상. 이 경우, 주가지수는 한국거래소가 발표하는 코스피지수, 코스닥지수 또는 발행회사가 속한 산업별주가지수 중 대표주관회사가 정한 주가지수를 말한다.조정가격 = 공모가격의 90% × [1.1 + (일반 청약자가 환매청구권을 행사한 날 직전 매매거래일의 주가지수 - 상장일 직전 매매거래일의 주가지수) ÷ 상장일 직전 매매거래일의 주가지수]

아
. 일반청약자 배정분 및 배정방식 변경 위험

「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제3호 개정에 따라 일반청약자에게 공모주식의 25% 이상을 배정합니다. 추가적으로

「증권 인수업무 등에 관한 규정」
제9조제1항제6호 신설에 따라 우리사주조합원이 공모주식의 20% 미만을 청약하는 경우, 우리사주조합원의 청약 수량을 제외한 물량을 공모주식의 5% 내에서 발행회사와 협의하여 일반청약자에게 배정할 수 있습니다.

이에 따라
종전
규정과 달리
일반청약자 배정 물량이 증가하게 되어, 상장 후 주가에 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

2020년 11월 19일 금융위원회에서 고시한 공모주 일반청약자 참여기회 확대방안에 의거 금번 공모는 일반청약자 배정물량 중 절반 이상에 대해 균등방식을 도입하여 배정합니다.
일반청약자 주식을 배정함에 있어 금융위원회가 고시한 적용가능한 균등방식 예시 중 일괄청약방식을 적용합니다.
이에 따라 일반청약자는 기존 청약방식대로 원하는 수량을 청약하고 균등배정 수량과 비례배정 수량을 최종 배정받게 됩니다.

이에 일반청약자에게 배정되는 주식수는 청약 시에 보여지는 청약 경쟁률과 상이할 수 있으며,
일반청약자가 예상한 배정주식수보다 많은 주식이 배정될 수 있습니다.
또한, 청약증거금 50% 징수에 따라 추가 납입 및 청약증거금의 환불은 이루어지지 않을 수 있습니다.

증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제3호의 개정 전에는 일반청약자에게 공모주식의 20%를 배정하였으나, 2020년 11월 30일자로 동 조항이 개정됨에 따라 현재는 일반청약자에게 공모주식의 25% 이상을 배정하여야 합니다. 또한「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제6호의 신설에 따라 우리사주 조합원이 공모주식의 20% 미만을 청약하는 경우 공모주식의 20%에서 우리사주 조합원의 청약수량을 제외한 주식을 공모주식의 5% 내에서 일반청약자에게 배정할 수 있게 되었습니다.
금번 공모는
우
리사주조합에 대하여
19,800주
를 우선배정하며
, 상기 개정규정에 따라 일반투자자에게 공모주식의 5% 내에서 일반청약자에게 배정할 수 있습니
다. 이에 따라 종전 규정과 달리 일반청약자 배정 물량이 증가하게 되어, 상장 후 주가에 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

한편, 2020년 11월 19일 금융위원회에서 고시한 공모주 일반청약자 참여기회 확대 방안에 의거 금번 공모는 일반청약자 배정물량 중 절반이상에 대해 균등방식을 도입하여 배정합니다.

[금융위원회가 고시한 적용가능한 균등방식 예시]

1. 일괄청약방식(청약) 현황과 마찬가지로 각자 원하는 수량을 청약(배정) 일반청약자 배정물량의 절반을 모든 청약자에 대해 균등배정*한 후 남은 절반을 현재와 마찬가지로 청약수요 기준으로 비례배정* 수요가 일정물량에 미달하는 청약자에 대해서는 해당 수요만큼 배정

2. 분리청약방식(청약) 일반청약자 배정물량을 절반씩 A군과 B군으로 나누고 청약자는 A군과 B군을 선택하여 청약(배정) A군에 대해서는 추첨, 균등배정(1/n) 등 다양한 방식을 적용하여 당첨자간 동일한 물량*을 배정하고B군에 대해서는 현재와 마찬가지로 청약수요 기준으로 비례배정* 증거금 부담을 감안하여 청약자별 최대 배정가능 수량을 설정 및 안내할 필요

3. 다중청약방식(청약) 분리청약방식의 A군에서 청약자의 수요를 반영하기 위해 A군 청약접수시 사전에 정해진 복수의 수요량을 청약자가 선택B군 청약자는 A군 수요량을 초과하는 첨위에서 원하는 수량을 청약* (예시) A군(10주, 20주, 30주), B군(30주이상(직접입력)) 중 하나를 선택(배정) A군의 각 그룹내에서 추첨, 균등배정(1/n) 등으로 물량배정B군에서는 현재와 마찬가지로 청약수요 기준으로 비례배정

일반청약자 주식을 배정함에 있어 금융위원회가 고시한 적용가능한 균등방식 예시 중 일괄청약방식을 적용합니다. 이에 따라 일반청약자는 기존 청약방식대로 원하는 수량을 청약하고 균등배정 수량과 비례배정 수량을 최종 배정받게 됩니다. 청약 배정 방법은 일반청약자 배정물량 중 1/2 이상으로 일반청약자 인원수로 나눈 몫을 청약자 전원에게 동일하게 배정(전원 균등)하고, 일반청약자 배정 총 주식수에서 균등배정분을 제외한 수량에 대해서는 비례 배정이 이루어지게 됩니다. 각 청약자의 청약증거금에서 균등배정분 배정수량(금액)을 차감한 금액(이하 '비례배정분 청약증거금')을 기준으로 비례하여 안분배정하며, 비례배정분 청약증거금을 한도로 비례배정이 이루어지게 됩니다.이에 일반청약자에게 배정되는 주식수는 청약 시에 보여지는 청약 경쟁률과 상이할 수 있으며, 청약경쟁률을 토대로 예상한 배정주식수보다 많거나 적은 주식이 배정될 수 있습니다. 이에 따라 투자자분들께서는 주금납입액 또는 환불액이 청약경쟁률에 따라 달라질 수 있는 점에 대해 유의하시기 바랍니다.

[「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조(주식의 배정) 개정사항]

⑪ 기업공개를 위한 주식의 인수회사가 제1항에 따라 일반청약자에게 공모주식을 배정하는 경우에는 자신이 인수한 공모주식 중 일반청약자에게 배정하는 전체수량(제1항제6호에 따른 배정수량을 포함한다)의 50% 이상을 최소 청약증거금 이상을 납입한 모든 일반청약자에게 동등한 배정기회를 부여하는 방식(이하 '균등방식 배정'이라 한다)으로 배정하여야 하며 나머지를 청약수량에 비례하여 배정(이하 '비례방식 배정'이라 한다)하여야 한다⑫ 제11항에도 불구하고 균등방식 배정 또는 비례방식 배정의 배정수량 보다 해당 배정방식을 선택한 일반청약자의 청약수량이 적은 경우 다음 각 호에 따라 배정하여야 한다.1. 균등방식 배정과 비례방식 배정 중 어느 한쪽의 청약수량은 배정수량에 미달하고 다른 한쪽의 청약수량은 배정수량을 초과하는 경우 청약수량이 미달한 쪽의 잔여주식을 초과한 쪽에 배정하도록 할 것2. 균등방식 배정과 비례방식 배정 모두 청약수량이 배정수량에 미달하는 경우 각각의 청약수량까지 배정하고 잔여주식을 다른 청약자 유형군에 배정하거나 인수회사가 취득할 것⑬ 기업공개를 위한 주식의 인수회사는 제11항에 따른 균등방식 배정의 방법과 수량을 준법감시인의 사전승인을 받아 결정하여야 하며, 인수회사가 복수인 경우 대표주관회사는 인수단간 균등방식 배정의 방법이 동일하도록 하여야 한다.

자. 집단소송위험

증권 관련 집단소송을 허용하는 국내 법규로 인해 당사는 추가적인 소송위험에 노출될 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다
.

「증권관련 집단소송법」은
2005
년
1
월
1
일부터 시행되었습니다
.
국내 상장기업 주식을 집단적으로
0.01%
이상 보유하고 있으며
,
해당 기업이 발행한 증권과 관련하여 자본시장 거래에서 피해를 입었다고 주장하는 투자자 집단을 대표하여
1
인 이상의 대표성 있는 원고가 집단 소송을 제기할 수 있도록 허용합니다
.
증권 관련 집단소송에서 인정되는 소인으로는 증권신고서 또는 투자설명서에 기재된 호도적 정보
,
호도적인 사업보고서의 공시
,
내부자
/
불공정 거래
,
시세조작 등으로 인해 발생한 피해에 대한 청구
,
회계부정으로 유발된 피해에 대해 외부회계법인을 대상으로 제기한 청구 등을 들 수 있습니다
.
당사가 미래에 집단소송의 피고가 되지 않는다고 확신할 수 있는 근거는 없으며
,
당사가 이러한 집단소송의 피고로 지목되면
,
상당한 비용이 발생함은 물론 당사 경영진이 핵심 사업에 전념하지 못할 수 있습니다
.

「상법」상 상장회사 특례 규정인 제
542
조의
6(
소수주주권
)
에 따라 의결권이 없는 주식을 제외하고 회사의 발행주식총수의
1.5%
에 해당하는 주식을
6
개월 이상 보유한 소수주주는 주주총회 소집청구 및 회사의 업무
,
재산상태를 조사하기 위하여 법원에 검사인 선임을 청구할 수 있고
, 1.0%(
회사의 자본금이
1,000
억원 이상인 경우
0.5%)
에 해당하는 주식을
6
개월 이상 보유한 소수주주는 일정한 사항을 주주총회의 목적사항으로 할 것을 제안할 수 있습니다
.
또한
0.5%(
회사의 자본금이
1,000
억원 이상인 경우
0.25%)
에 해당하는 주식을
6
개월 이상 보유한 소수주주는 이사
,
감사 등의 해임을 요구할 수 있고
, 0.1%(
회사의 자본금이
1,000
억원 이상인 경우
0.05%)
에 해당하는 주식을
6
개월 이상 보유한 소수주주는 회사의 회계장부를 열람 청구할 수 있습니다
. 0.05%(
회사의 자본금이
1,000
억원 이상인 경우
0.025%)
에 해당하는 주식을
6
개월 이상 보유한 소수주주는 이사가 법령 또는 정관에 위반한 행위를 하여 이로 인하여 회사에 회복할 수 없는 손해가 생길 염려가 있는 경우에는 회사를 위하여 이사에 대하여 그 행위를 유지할 것을 청구할 수 있고
, 0.01%
에 해당하는 주식을
6
개월 이상 보유한 소수주주는 회사를 대신하여 주주대표소송을 제기할 수 있습니다
.

회사의 소액주주들과 이사회 및 주요주주들과의 이해관계는 상이할 수 있으며
,
이로 인해 소액주주들이 법적 행동을 통해 그들의 영향력을 행사할 수 있습니다
.
향후 당사를 상대로 상기와 같은 소송 또는 법원명령이 발생할 경우
,
당사의 효율적이고 적절한 전략 시행이 방해받을 수 있으며 사업과 성과에 영향을 줄 수 있는 경영자원이 핵심사업에 집중되지 못할 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다
.

차. 지배주주와 투자자와의 이해상충 위험

본 공모 후 최대주주인 배성관을 포함한
특수관계인은 보통주 1,776,200주(상장예정주식수의 40.62%)를 보유
하게 됩니다. 지배주주는 이사의 선임을 비롯한 당사 주주총회에 상정되는 대부분의 사안을 결정할 때 상당한 영향력을 행사 할 수 있을 것으로 판단됩니다. 또한, 지배주주는 정관 변경 요구, 합병 제안, 자산 매각 제안, 또는 기타 주요 거래 등에 대한 투표 결과를 통제하거나 주요한 영향력을 행사할 수 있어
당사 지배주주의 이해관계와 투자자의 이해관계는 상충될 수 있습니다.
이러한 이해상충은 당사에 대한 투자자나 다른 주주들의 이해관계에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

본 공모 후 최대주주인 배성관을 포함한 특수관계인은 보통주 1,776,200주(상장예정주식수의 40.62%)를 보유하게 됩니다. 따라서, 지배주주는 이사의 선임을 비롯한 당사 주주총회에 상정되는 대부분 사안을 결정할 때 상당한 영향력을 행사 할수 있을 것으로 판단됩니다.또한, 지배주주는 정관 변경 요구, 합병 제안, 자산 매각 제안, 또는 기타 주요 거래 등에 대한 투표 결과를 통제하거나 주요한 영향력을 행사할 수 있어 당사 지배주주의이해관계와 투자자의 이해관계는 상충될 수 있습니다. 이러한 이해상충은 당사에 대한 투자자나 다른 주주들의 이해관계에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

카.
공모가 산정 및 결정 방식의 한계에 따른 위험

당사의 희망 공모가액은 유사회사의
PER
을 적용하여 산출되었지만
,
희망공모가액 범위가 당사의 절대적인 가치를 의미하는 것은 아니며
,
최종 선정된 비교기업들은 당사와 주요 판매 제품의 종류 및 비중
,
주요 사업지역
,
전략
,
영업환경
,
시장 내 위치
,
성장성 등 측면에서 차이가 존재할 수 있습니다
.
또한 당사의 희망공모가액 산출 시 활용된 변수들은 별도 외부전문기관의 평가 등을 받지 아니한 당사의 자체적인 추정이며
,
그 완결성이 보장되지 아니합니다
.

당사는 금번 공모 시 사업의 유사성, 재무적 유사성 및 일반사항 등을 종합적으로 고려하여 비교대상회사를 선정하여 공모가액 산출에 적용하였습니다.
상

기 기준에 따라,

로
체시스템즈, 현대무벡스, 링크제니시스 총

3
개사

를

최종 비교대상회사로 선정하였습니다
.

그러나 상기 선정된 비교기업이 회사와 사업의 연관성이 존재하고 비교 가
능성이 일정 수준 존재하여도 상대가치 평가방법의 특성상 적합한 비교기업 선정 과정 및 결과에 대한 완전성을 보장할 수는 없습니다. 기업규모의 차이 및 부문별 매출 비중의 상이성, 선정 기준의 임의성 등을 고려하였을 때, 최종 선정된 기업들이 반드시 적합한 비교기업의 선정이라고 판단할 수는 없으며, 사업 구조, 시장점유율, 인력 수준, 재무안정성, 소속 기업집단 내 지배구조 차이, 경영진, 경영 전략 등 주식가치에 영향을 미칠 수 있는 사항들에 차이점이 존재함에 따라 비교기업 선정의 부적합성이 있을 수 있으니 투자 시 유의하시기 바랍니다.

당사의 희망공모가액은 유사회사의
PER
을 적용하여 산출되었지만
,
희망공모가액 범위가 당사의 절대적인 가치를 의미하는 것은 아닙니다
. PER
평가방식과 같은 상대가치 평가방법의 적용에 필요한 유사회사의 선정 과정에서 평가자
(
기관
)
의 주관적인 판단 개입 가능성과 시장의 오류
(
기업가치의 저평가 혹은 고평가
)
등에 기인한 기업가치 평가의 오류 발생 가능성은 상대가치 평가방법의 한계점으로 지적되고 있습니다
.

[PER 방식의 희망공모가액 선정방법의 한계]

구분
한계

PER가치평가
PER는 기업의 수익성에 기반한 수치로 비교대상회사에서 적자(-)가 발생한 경우 적용할 수 없습니다.

PER 결정요인은 일정 시점의 주가와 주당 경상이익뿐만 아니라 배당성향및 할인율, 성장율 등 다양합니다. 따라서 경상이익 규모, 현금창출 능력, 유보율, 자본금 등 여러요인이 완벽하게 일치하는 동업종 회사가 아닌 이상 한계점이 존재합니다.

PER 가치평가는 추정 실적만을 고려하여 기업의 가치를 평가합니다. 따라서, 연구인력의 유출 및 영입 여부, 제품의 경쟁 현황, 정부 정책 변화, 생산시설 활용 등 실적 외 주가에 영향을 주는 요소를 고려하지 않는 한계점이 있습니다.

비교대상회사가 동일 업종에 속한다고 해도 각 회사에 고유한 사업구성, 시장점유율 추이, 인력수준, 재무위험 등에서 차이가 있으며, 이는 계량화하기 어려운 측면이 있습니다. 이에 따라, 동업종 소속회사의 비율을 적용하여 비교분석하는 데에도 한계점이 존재합니다.

일정 시점의 주가 수준은 과거 실적보다는 미래 예상이익에 대한 기대감을 반영하고 있으므로, 비교평가회사의 과거 재무제표에 의거한 비교분석에 한계점이 존재합니다.

당기순이익은 영업활동에 의한 수익창출 외에 영업외손익 등이 반영된 최종 결과물이므로 PER를 적용한 비교가치는 기업이 창출한 이익의 질을 파악할 수 없으며, 회계처리 등에 의해 순이익이 쉽게 영향을 받을 수 있는 단점이 있습니다.

위에서 기술하였듯, 당사의 주당 평가가액은 당사의 기업가치를 평가하는데 있어 절대성을 내포하고 있는 것은 아니며, 향후 발생할 수 있는 경기상황의 변동 및 당사가 속한 산업의 성장성 및 위험, 당사의 영업 및 재무에 대한 위험 등이 계량화되어 있지않습니다. 따라서, 금번 평가의 결과로 산출된 당사의 평가가치는 대표주관회사인 신영증권㈜가 그 가치를 보증하거나 향후 시장에서 거래될 주가수준을 예측하는 것이 아님을 투자시 유의하시기 바랍니다. 당사의 희망공모가액 산출과 관련하여 자세한 사항은 『Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견) - 1. 공모가격에 대한 의견 』부분을 참조하시기 바랍니다.

금번 공모 시 당사의 지분증권 평가를 위하여 최종 비교기업으로 선정된 회사는 로체시스템즈, 현대무벡스, 링
크제니시스
3
개 회사로 비교기업이 산업분류상 유사한 산업에 속해 있다고는 하나 실제로 영위하는 사업은 당사의 사업과 정확히 일치하지는 않습니다.
또한 상기 최종 비교기업
3
개사
는 주력 제품 및 관련 시장, 영업 환경, 기술력, 성장성 등에 있어 차이가 존재할 수 있으며, 이에 비교기업과 당사와의 직접적인 비교는 한계점을 가지고 있습니다. 따라서, 상기 선정된 비교기업이 당사와 사업의 연관성이존재하고, 매출구성 측면에서 비교 가능성이 일정수준 존재하더라도, 상대가치 평가방법의 특성상 적합한 비교기업 선정 과정 및 결과에 대한 완전성을 보장할 수 없습니다. 사업구조, 시장점유율, 인력수준, 재무안정성, 지배구조 차이, 경영진, 경영 전략 등 주식가치에 영향을 미칠 수 있는 사항들에도 차이가 존재할 수 있으므로 투자자께서는 이 점에 유의하시기 바랍니다.

타.
재무제표 작성 기준일 이후 변동 미반영
당
사는
2024년 반기, 2023년 온기 재무제표
에 대해 회계법인으로부터 검토 및 감사 받은 K-IFRS 기준으로 재무제표를 작성하여 본 증권신고서에 기재하였습니다.
본 증권신고서 상의 재무제표에 관한 사항 및 감사인의 의견에 관한 사항은
2024년 반기 재무제표
작성 기준일 이후의 변동을 반영하지 않았으므로 투자에 유의하시기 바랍니다.

당사는
2024년 반기, 2023년 온기 재무제표
에 대해 회계법인으로부터 검토 및 감사 받은 K-IFRS 기준으로 재무제표를 작성하여 본 증권신고서에 기재하였습니다. 본 증권신고서 상의 재무제표에 관한 사항 및 감사인의 의견에 관한 사항은
2024년 반기말
작성기준일 이후의 변동을 반영하지 않았으므로 투자에 유의하시기 바랍니다.

다

만, 본 증권신고서에 기재된 재무제표의
작성기준일 이후 본 증권신고서 제출일 사이에 발생한 것으로, 증권신고서에 기재된 사항 이외에 자산, 부채, 현금흐름 또는 손익사항에 중대한 변동을 가져오거나 중요한 영향을 미치는 사항은 없습니다.

파

.

수요예측 경쟁률에 관한 주의사항당사의 수요예측 예정일
은
2024년 09월 05일(목) ~ 2024년 09월 11일(수)
입니다. 수요예측에 참여한 기관투자자들은 가격확정 후 실투자 여부를 결정하여 청약 예정일인
2024년 09월 19일(목) ~ 2024년 09월 20일(금)
에 일반 투자자와 함께 청약을 실시하게 됩니다. 따라서
청약일 전에 발표되는 수요예측 경
쟁률이 기관투자자의 실제 투자 수요를 보여주는 지표는 아니오니, 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하여 주시기 바랍니다.

당사의 수요예측 예정일
은
2024년 09월 05일(목) ~ 2024년 09월 11일(수)
입니다. 수요예측에 참여한 기관투자자들은 가격확정 후 실투자 여부를 결정하여 청약 예정일인
2024년 09월 19일(목) ~ 2024년 09월 20일(금)
에 일반 투자자와 함께 청약을 실시하게 됩니다. 따라서 청약일 전에 발표되는 수요예측 경쟁률이 기관투자자의 실제 투자 수요를 보여주는 지표는 아니오니, 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하여 주시기 바랍니다.

하.
공모자금의 사용내역 관련 위험

당사는 금번 공모를 통해 조달한 자금에서 발행제비용을 차감한 순수입금의 사용계획을 결정함에 있어 상당한 재량권을 보유하고 있으며,
투자자가 당사의 결정사항에 동의하지 않는 목적으로 사용할 수 있습니다. 또한, 당사의 자금 사용 계획에 따른 자금의 지출 규모와 시기는 사업환경의 변화, 고객과의 거래관계의 형성, 유지, 변경 및 단절, 그리고 예상하지 못한 자금 수요 등에 따라 변경될 수 있습니다.

금번 공모를 통해 당사가 수령하게 될 공모 자금은 공모가 하단 기준
18,234백만원
(인수수수료 및 기타 발행비용을 제외한 순수입금)으로 예상됩니다. 당사 경영진은 금번 공모를 통해 조달한 공모자금을 투자자가 동의하지 않을 수 있는 또는 당사 주주에게 유리한 수익이 발생하지 않는 방식으로 사용할 수 있습니다.

당사는 해당 공모자금을 평택 공장 신설, 신규사업 진출을 위한 연구개발 등의 용도로 사용할 계획입니다. 상
세 내역은 「Ⅴ. 자금의 사용목적」을 참고 하시기 바랍니다. 당사 경영진은 금번 공모를 통해 수령한 공모자금을 실제로 집행함에 있어 재량권을 보유하며, 이를 특정 용도로 사용하고자 하는 당사 경영진의 판단을 투자자가 신뢰하고 투자금을 당사 경영진에게 위탁하는 것임을 유의하시기 바랍니다.또한, 금번 공모를 통해 조달한 순수입금의 사용내역은 향후 당사가 제출하는 사업보고서, 분/반기 보고서 상 「III.재무에 관한 사항 - 7. 증권의 발행을 통한 자금 조달 - 7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적」에서 확인 하시기 바랍니다.

거.
신규상장일 기준가 산정방식 및 가격제한폭 변경

2023
년
06
월
26
일부터 유가증권 및 코스닥시장 신규상장종목의 신규상장일 기준가격이 기존
'
공모가격의
90~200%
내에서 호가를 접수하여 결정된 시가
'
에서

'
공모가격
'
으로 변경되며
,
신규상장일 가격제한폭은 기존
'
기준가격 대비
±30%'
에서

'
기준가격
(
공모가격
)
의
60~400%'
로 변경됩니다
.

2021

년
10
월
18
일부터 신규상장종목 상장일에 변동성완화장치
(VI)
가 적용되지 않으나
,
변동성완화장치가 없더라도 가격 변동은 기준가의 가격제한폭
(60~400%)
내로 제한되므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다
.

한국거래소는 신규상장종목의 기준가격 결정방법을 개선하고 가격제한폭을 확대함으로써 신규상장일 당일 신속한 균형가격 발견기능을 제고할 목적으로
2023
년
04
월
13
일 보도자료 통해
'
신규상장일 가격 결정방법 개선을 위한 업무규정 시행세칙 개정
'
을 발표하였습니다

.

금번 유가증권시장 업무규정 시행세칙의 주요 개정내용은
, 1)
신규상장종목의 최초 가격 결정을 시가기준가 방식에 따르지 않고
,
발행가액 자체를 기준으로 하는 방법으로 변경하는 것과
2)
신규상장종목의 가격제한폭을 신규상장일 기준가격 대비
60~400%
로 상한가 및 하한가를 확대하여 적용하는 것으로서
,
이를 요약하면 아래와 같습니다
.

구분
한계
변경

기준가격 결정방법
공모가격의 90~200% 내에서호가를 접수하여 결정된 시가
공모가격

가격제한폭
기준가격 대비 ±30%
기준가격(공모가격)의 60~400%

주1)
대상시장: 유가 및 코스닥 시장(코넥스는 미적용)

주2)
대상증권 및 종목: 신규상장종목(주권, 외국주식예탁증권, 외국주권, 투자회사, 부동산투자회사, 사회간접투융자회사, 선박투자회사)

주3)
적용시간: 신규상장일의 정규시장 및 장종료 후 시간외시장

주4)
한국거래소 보도자료(2023.04.13) 참고하여 작성

금번 진행되는 공모의 경우 현재 신주의 상장 예정일이 해당 시행세칙 개정 내용의 시행시기인
2023
년
6
월
26
일 이후이므로 개정된 규정을 적용받는다는 점을 투자자분들께서는 유의하시기 바랍니다
.
또한
2021
년
10
월
18
일부터 신규상장종목 상장일에 변동성완화장치
(VI)
가 적용되지 않으나
,
변동성완화장치가없더라도 가격 변동은 기준가의 가격제한폭
(60~400%)
내로 제한되므로 투자자께서는
이 점 유의하시기 바랍니다
.

너.
상장기업의 관리감독기준 강화에 따른 위험

최근 상장기업에 대한 관리감독기준이 강화되는 추세이며, 향후
당사가 상장기업 관리감독기준을 위반할 경우 주권매매정지, 관리종목지정, 상장폐지실질심사, 상장폐지 등의 조치가 취해질 수 있습니다.

최근 금융감독기관 등의 관리감독기준이 엄격해지고 있는 상황으로 관련 규정을 위반할 경우 주권매매정지, 관리종목지정, 상장폐지실질심사, 상장폐지 등의 조치가 취해질 수 있습니다.향후 감독기관으로부터 당사가 현재 파악하지 못한 제재가 부과될 경우 주가하락 및 유동성(환금성) 제약 등으로 인해 투자금에 막대한 손실이 발생할 수 있으니 투자자들께서는 관련 규정을 충분히 검토하신 후 투자에 임해주시기 바랍니다.특히 "코스닥시장 상장규정 제53조(관리종목), 코스닥시장 상장규정 제3장(상장폐지)에 유의하시기 바랍니다. 자세한 금융관련 법규는 "국가법령정보센터(https://law.go.kr)", "금융감독원 금융법규서비스(https://fss.or.kr)", "KRX법규서비스(https://law.krx.co.kr)" 등을 참고하시기 바랍니다.

IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

■ 본 장은 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제119조 제1항 및 동법 시행령 제125조 제1항 제2호 마목에 의거, 금번 공모주식의 인수인이 공모주식에 대한 의견을 기재한 부분입니다. 따라서 본 장의 작성 주체는 대표주관회사인 신영증권㈜이므로 문장의 주어를 "당사", "신영증권㈜"로 기재하였습니다. 발행회사인 제닉스㈜의 경우에는 "동사", "회사"로 기재하였습니다.■ 본 장에 기재된 평가의견은 금번 한국거래소 코스닥시장 상장의 대표주관회사인 신영증권㈜가 금번 공모주식의 발행회사인 제닉스㈜에 대한 기업실사 과정을 통하여 발행회사인 제닉스㈜로부터 제공받거나 취득한 정보 및 자료에 기초하여 코스닥시장 상장법인으로서의 조건 충족여부 및 상장과정에서의 희망공모가액 제시범위(공모가 밴드) 산정논리와 적정성에 대한 판단범위로 한정됩니다.■ 즉, 본 장의 평가의견은 금번 공모주식의 발행회사인 제닉스㈜에 대한 기업 실사과정 중에 있어서 동사의 코스닥시장 상장 및 공모주식의 가치평가를 검토 및 산정하기 위해 제공받은 정보 및 자료에 기초하여 인수인이 합리적 추정 및 판단의 가정하에 제시하는 주관적인 의견입니다.■ 그러므로, 본 증권신고서의 당해 기재내용이 금번 공모주식의 대표주관회사인 신영증권㈜가 투자자에게 투자의사결정 여부, 이와 관련한 동사의 영업, 경영관리, 재무, 기술 등 전반적인 사업 개황을 평가한 후의 조언 및 자문, 이에 상응하는 청약 관련 정보를 제공하는 것이 아니며, 인수인의 분석의견 제시가 본 증권신고서, 예비투자설명서, 투자설명서 기재내용의 고의적인 허위기재사실 이외 진실성, 정확성과 관련하여 자본시장법 상에서의 모든 책임을 부담하는 것은 아니라는 사실에 유의하시기 바랍니다.■ 본 장에 기재된 인수인의 분석의견 중에는 투자자에게 회사에 대한 이해를 돕기 위하여 기재된 예측정보가 포함되어 있습니다. 예측정보에 대한 실제결과는 여러 가지 내ㆍ외부 요인들의 변화에 의해 기재된 예측정보와는 다르게 나타날 수 있음을 투자자는 유의하셔야 합니다. 예측정보와 관련하여 투자자가 고려해야 할 사항에 대해서는 본 신고서의 서두에 기재된 "예측정보에 관한 유의사항" 부분을 참고하시기 바랍니다.

1. 공모가격에 대한 의견

[공모가 산정 요약표]

평가방법
상대가치법

평가모형
PER

적용 재무수치
실적치

적용산식
2024년 반기 연환산 기준 당기순이익 (①) x 유사기업 PER(②) ÷ 주식수(③) x {1 - 할인율(④)}

적용근거
구 분
수 치
참고사항

①
2024년 반기 연환산 기준당기순이익
6,891백만원
1. 공모가격에 대한 의견 - 나. 희망공모가액의 산출방법 - (4) 희망공모가액의 산출 - (다) 주당 평가가액 산출

②
유사기업 PER
28.63x
1. 공모가격에 대한 의견 - 나. 희망공모가액의 산출방법 - (4) 희망공모가액의 산출 - (나) 유사기업 PER 산출

③
주식수
4,442,640주
1. 공모가격에 대한 의견 - 나. 희망공모가액의 산출방법 - (4) 희망공모가액의 산출 - (다) 주당 평가가액 산출

주당 평가 가액
44,411원
① x ② ÷③

④
주당 평가가액에 대한 할인율
36.95% ~ 23.44%
1. 공모가격에 대한 의견 - 나. 희망공모가액의 산출방법 - (4) 희망공모가액의 산출 - (라) 희망공모가액 결정

공모가 산정 결과
40,000원

수요예측 이후 발행회사와 협의하여 최종 공모가액을
확정하였습니다.

가. 평가결과대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜ 의 코스닥시장 상장을 위한 공모와 관련하여 영업현황, 산업전망 및 주식시장상황 등을 고려하여 공모희망가액을 다음과 같이 제시하였습니다.

구분
내용

주당 공모희망가액
28,000원 ~ 34,000원

확정 공모가액
40,000원

확정공모가액 결정방법

수요예측 결과 및 주식시장의 상황 등을 감안한 후 대표주관회사와 발행회사가 합의하여 확정공모가액을
결정
하였습니다.

대표주관회사가 제시하는 상기 주당 공모희망가액 범위는 동사의 실질적인 가치를 의미하는 절대적 평가액이 아닙니다. 또한, 향후 발생될 수 있는 경기변동에 따른 위험, 동사의 영업 및 재무에 대한 위험, 산업에 대한 위험, 동사가 속한 산업의 성장성,주식시장 상황의 변동가능성 등이 반영되지 않았음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.금번 제닉스㈜의 코스닥시장 상장공모를 위한 확정공모가액은 대표주관회사인 신영증권㈜이 상기와 같이 제시된 희망공모가액을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을

실시

하였으며,

수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 확정공모가액을

40,000원으로 결정하였습니다.

나. 희망공모가액의 산출방법

(1) 희망공모가액 산출 개요금번 공모와 관련하여 대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜의 사업특성, 경영성과, 재무현황, 회사가 속한 산업의 특성, 시장의 규모, 유사회사의 경영성과 및 주가 수준 등 기타 사용가능한 다양한 요소를 종합적으로 고려하여 희망공모가액을 산출하였습니다.
(가) 평가모형의 개요일반적으로 주식시장에서 기업의 가치를 평가하는 방법으로는 절대가치 평가방법과 상대가치 평가방법이 있습니다.절대가치 평가방법으로는 대표적으로 미래현금흐름의 현재가치 할인모형(DCF: Discounted Cash Flow Method)과 본질가치 평가방법이 있습니다. 미래현금흐름의 현재가치할인모형(DCF)은 미래에 실현될 것으로 예상되는 기업의 연도별 현금흐름을 추정하고 이에 적정한 할인율(가중평균자본비용(WACC: Weighted Average Cost Of Capital - 기업의 자본조달 원천별 가중치를 곱하여 산출한 자기자본비용과 타인자본비용의 합)을 적용하여 현재가치를 산정하는 평가방법입니다. 이를 위해서는 최소 5년 이상의 미래 현금흐름 및 적정 할인율을 추정하여야 하며, 비교기업과 비교하기 위해서는 비교기업의 미래현금흐름 및 할인율을 추정하여야만 상호비교가 가능한 모형으로 이러한 미래 현금흐름 및 적정 할인율을 산정함에 있어 객관적인 기준이 명확하지가 않고 평가자의 주관이 개입될 경우 평가 지표로서 유의성을 상실할 우려가 있습니다.본질가치 평가방법은 2002년 8월 "유가증권인수업무에 관한 규칙" 개정 이전에 공모주식의 평가를 위해 사용하던 규정상의 평가방법으로 최근 사업연도의 자산가치와 향후 2개년 추정실적을 기준으로 한 수익가치를 1과 1.5의 가중치를 두어 산출하는 절대가치 평가방법의 한 기법입니다. 그러나 본질가치를 구성하는 자산가치는 역사적 가치로서 기업가치를 평가함에 있어 과거 실적을 중요시 한다는 점에서 한계가 존재합니다. 또한 이를 보완하는 향후 2개년간 추정손익에 의해 산정되는 수익가치는 손익 추정시 평가자의 주관 개입 가능성, 추정기간의 불충분성 및 자본환원율로 인한 기업가치의 고평가 가능성 등은 한계점으로 지적되고 있습니다.상대가치 평가방법(PER 비교, EV/EBITDA 비교, PSR 비교, PBR 비교 등)은 주식시장에 분석대상 기업과 동일하거나 유사한 제품을 주요 제품으로 하는 비교가능성이 높은 유사 기업들이 존재하고, 주식시장은 이런 기업들의 가치를 평균적으로 올바르고 적정하게 평가하고 있다는 가정하에 분석대상기업과 비교기업을 비교ㆍ평가하는 방법으로서 그 평가방법이 간단하고 연관성을 갖기 때문에 유용한 기업가치 평가방법으로 인정되고 있습니다.그러나, 비교기업의 선정 과정에서 평가자(기관)의 주관적인 판단 개입 가능성과 시장의 오류(기업가치의 저평가 혹은 고평가)등에 기인한 기업가치 평가의 오류 발생가능성은 상대가치 평가방법의 한계점으로 지적되고 있습니다. 이와 같이 상대가치 평가방법(PER 비교, EV/EBITDA 비교, PSR 비교, PBR 비교 등)을 적용하기 위해서는 비교 대상 회사들이 일정한 재무적 요건 및 비교 유의성을 충족하여야 합니다. 또한 사업, 기술, 관련 시장 성장성, 주요 제품군 등 질적 측면에서 일정 수준 이상 평가대상 회사와 비교 유의성을 갖고 있어야 합니다.
(나) 비교평가 모형의 선정 대표주관회사인 신영증권㈜는 금번 공모를 위한 제닉스㈜의 주당가치를 평가함에 있어 상기 평가방법 중 유가증권시장, 코스닥시장에 기상장된 비교기업 PER 지표를 적용한 상대가치 평가법을 이용하였습니다.

[제닉스㈜ 비교가치 산정시 PER 적용사유]

적용 투자지표
투자지표의 적합성

PER
PER(Price/Earning Ratio)는 해당 기업의 주가와 주당순이익(EPS)의 관계를 규명하는 비율로서 기업의 영업활동을 통한 수익력에 대한 시장의 평가, 성장성, 영업활동의 위험성 등이 총체적으로 반영된 지표입니다. 또한 개념이 명확하고 계산의 용이성으로 인해 가장 널리 사용되는 투자지표이기도 합니다. PER는 순이익을 기준으로 비교가치를 산정하므로 개별 기업의 수익성을 잘 반영하고 있을 뿐만 아니라, 산업에 대한 향후 미래의 성장성이 반영되어 개별 기업의 PER가 형성되므로, PER를 적용할 경우 특정산업에 속한 기업의 성장성과 수익성을 동시에 고려할 수 있고 산업 고유위험에 대한 Risk 요인도 주가를 통해 반영될 수 있습니다. 이에 따라 발행회사인 제닉스㈜의 금번 공모주식에 대한 평가에 있어 상대가치 평가방법 중 가장 보편적이고 소속업종 및 해당기업의 성장, 수익, 위험을 반영할 수 있는 모형인 PER를 활용하였습니다.

[제닉스㈜ 비교가치 산정시 PBR, PSR, EV/EBITDA 제외사유]

제외 투자지표
투자지표의 부적합성

PBR
PBR(주가순자산비율)은 해당 기업의 주가가 BPS(주당순자산)의 몇 배인가를 나타내는 지표로 엄격한 회계기준이 적용되고 자산건전성을 중요시하는 금융기관의 평가나 고정자산의 비중이 큰 장치산업의 경우 주로 사용되는 지표입니다. 동사의 경우 금융기관이 아니며, 고정자산 비중이 크지 않아 순자산가치가 상대적으로 중요하지 않기 때문에 가치평가의 한계성을 내포하고 있어 가치산정시 제외하였습니다.

PSR
PSR(주가매출액비율)은 해당 기업의 주가가 SPS(주당매출액)의 몇 배인가를 나타내는 지표로 일반적으로 비교기업의 이익이 적자(-)일 경우 사용하는 보조지표로 이용되고 있습니다. PSR이 적합한 투자지표로 이용되기 위해서는 비교기업간에 매출액 대비 수익률이 유사해야 하지만 현실적으로 기업마다 매출액 대비 수익률(ROS)은 상이하며, 단순히 매출액과 관련하여 주가 비교시에 수익성을 배제한 외형적 크기만을 비교하여 왜곡된 정보를 제공할 수 있기 때문에 사용하기 적합하지 않습니다.

EV/EBITDA
EV/EBITDA는 기업가치(EV)와 영업활동을 통해 얻은 이익(EBITDA)과의 관계를 나타내는 지표로 기업이 자기자본과 타인자본을 이용하여 어느 정도의 현금흐름을 창출할 수 있는 지를 나타내는 지표입니다. EBITDA는 유형자산이나 기계장비에 대한 감가상각비 등 비현금성 비용이 많은 산업에 유용한 지표로서, 동사 가치를 나타내는 데에는 적정한 지표로 사용되기 어렵다는 판단하에 가치산정시 제외하였습니다.

(2) 유사회사의 선정
발행회사인 제닉스㈜는 AMHS(Automated Material Handling System, 물류 자동화 시스템) 전문 기업으로, 반도체 공정의 물류 자동화 장비인 Stocker와 AGV/AMR의하드웨어 및 소프트웨어 제조를 주요 사업으로 영위하고 있습니다.
대표주관회사는 적정기업가치 산출을 위하여 회사가 속한 한국표준산업분류와 주요 제품 등 실질적인 사업 내용 및 기술 등을 종합적으로 반영하여 국내 유사회사의 표준산업분류를 ' 그 외 기타 일반목적용 기계 제조업(C29199), 반도체 제조용 기계 제조업(C29271), 산업용 로봇 제조업(C29280), 기타 물품 취급장비 제조업(C29169)
그 외 기타 특수목적용 기계 제조업(C29299)
,응용 소프트웨어 개발 및 공급업 (J58222)'에 속하는 유가증권시장 또는 코스닥 시장 상장사를 선정하였습니다.
그 외 동사와의 사업 유사성, 재무 유사성, 일반 유사성을 고려하여 최종적
으로 총
3
개사를 최종 유사회사로 선정하였습니다. 그러나 최종 선정된 유사회사들은

제
닉스
주
식회사와 일정
수준의 사업구조 및 전략, 제품,영업환경, 성장성 등에서 차이가 존재합니다. 투자자들은 유사회사 현황, 참고 정보 등을 기반으로 투자의사 결정을 하는 경우 이와 같은 차이 사항에 유의하시기 바랍니다.

(가) 유사회사 선정 개요

구분

선정기준

세부 검토기준

선정회사

1

차

업종 유사성

한국표준산업분류상 다음 중 하나에 속하는 상장회사
① 그 외 기타 일반목적용 기계 제조업(C29199) ② 반도체 제조용 기계 제조업(C29271)③ 산업용 로봇 제조업(C29280)④ 기타 물품 취급장비 제조업(C29169)⑤ 그 외 기타 특수목적용 기계 제조업(C29299)⑥ 응용 소프트웨어 개발 및 공급업 (J58222)

223사

2

차

사업 유사성

2023년 기준 AMHS(Automated Material Handling System) 및 공장 자동화(FA, Factory Automation) 솔루션 관련 매출 비중이 50% 이상일 것

24개사

3차

재무 유사성

①
12월 결산 법인일 것② 2023년 온기 및 2024년 반기 말 기준 당기순이익을 시현하였을 것
③ 최근 사업연도(2023년) 감사의견이 적정일 것④ 기준일 현재 반기보고서 공시가 완료되었을 것

9개사

4

차

일반 유사성

① 기준일 현재 상장 후
1년 이상 경과한 기업
② 기준일 현재 최근
1년 이내 거래정지되거나 관리종목
, 투자위험종목
, 불성실공시
, 기업회계기준 위배로 인한 조치를 받은사실이 없을 것
③ 기준일 현재 최근 1년 이내 합병, 분할 또는 중요한 영업 및 자산의 양수도, 주요 경영진의 변동, CB, EB 발행 등 기업가치에 중대한 영향을 미치는 사건이 없었을 것
④
PER 10 미만
, 50 초과의 비경상적 배수 제외

3개사

(나) 유사회사 선정 세부내역

1) 1차 유사회사 선정: 업종 유사성동사는 반도체 물류 자동화 장비인 Stocker와 AGV/AMR의 하드웨어 및 소프트웨어제조를 주요 사업으로 영위하고 있으며, 한국표준산업분류상 "(C29299)그 외 기타 특수목적용 기계 제조업
"에 속해 있습니다.따라서 동사의 주된 사업과의 관련성을 고려하여 업종 유사성 측면에서 한국표준산업분류상 '그 외 기타 일반목적용 기계 제조업(C29199),
반도체 제조용 기계 제조업(C29271), 산업용 로봇 제조업(C29280),
기타 물품 취급장비 제조업(C29169), 그 외 기타 특수목적용 기계 제조업(C29299)
,응용 소프트웨어 개발 및 공급업 (J58222)'
에 속하는 유가증권시장 또는 코스닥 시장 상장사를 선정하였습니다.

[1차 비교기업 선정]

한국표준산업분류
해당회사

(C29199) 그 외 기타 일반목적용 기계 제조업
(주)티피씨메카트로닉스, (주)오리엔탈정공 등 5개사

(C29271) 반도체 제조용 기계 제조업
(주)케이씨텍, 한미반도체(주) 등 47개사

(C29280) 산업용 로봇 제조업
두산로보틱스(주), (주)라온테크 등 10개사

(C29169) 기타 물품 취급장비 제조업
(주)에스엠코어, (주)팬스타엔터프라이즈 2개사

(C29299) 그 외 기타 특수목적용 기계 제조업
(주)우신시스템, 두산밥캣(주) 등 53개사

(J58222) 응용 소프트웨어 개발 및 공급업
현대오토에버(주), 텔코웨어(주) 등 106개사

2) 2차 유사회사 선정: 사업 유사성

동사의 주요 사업영역은 AMHS(Automated Material Handling System, 자동이송시스템)과 관련된 장비의 및 그 소프트웨어의 제조이며 1차 유사회사로 선정된 223개 기업 중 2023년 기준 AMHS(Automated Material Handling System) 및 공장 자동화(FA, Factory Automation) 솔루션 관련 매출 비중이 50% 이상인 회사를 2차 유사회사로 선정하였으며, 선정 내역은 아래와 같습니다.

회사명
주요 매출 비중(2023년 기준)
선정여부

(주)티피씨메카트로닉스
엑츄에이터, 방향제어기기, FRL 등 75.5%, 직교로봇, 리니어모터 및 리니어 로봇 등 24.5%
O

현대무벡스(주)
물류자동화 장비 75.3%, 승강장 안전문 13.6%, IT서비스 11.1%
O

(주)오리엔탈정공
화물 상/하역 장비 41%, 선상거주시설 58.9%
X

(주)아스플로
튜브/파이프 40.44%, 피팅 27.8%, 벨브/레귤레이터 25.87%, 기타 5.89%
X

디와이피엔에프(주)

뉴메틱 컨베잉시스템(PCS) 54.3%, 메카니컬 컨베잉시스템(MCS) 8.0%,
기타 37.7%

X

로체시스템즈(주)
Wafer 생산 공정용 무인이송시스템 57.6%, Module 장비 12.1%, Glass Loading/Unloading(이송) 장치 10.3%
O

(주)싸이맥스
반도체 웨이퍼 이송장비 등 82%, 수질/대기 환경설비 공사 등 18%
O

(주)케이씨텍
연마(CMP) 장비, 연마 소재(Slurry), Cleaning System 68.6%, Wet Station/Coater 31.4%
X

한미반도체(주)
반도체 제조용 장비 外 79.9%, Conversion Kit 등 20.1%
X

(주)예스티
반도체장비 62%, 디스플레이장비 32%, 기타매출 6%
X

엔젯(주)
EHD 잉크젯 프린팅 솔루션 86.57%, EHD 코팅 솔루션 9.02%, 기타 4.41%
X

(주)코세스
2차전지 제조용 장비 51.19%, 반도체 제조용 장비 & 자동화 장비 35.07%, Conversion Kit, A/S, Modify 등 12.66% 등
X

(주)케이엑스하이텍
위성방송 수신기 50.6%, 반도체재료부문 33.2%, SSD사업부문 12.1%, 플라스틱 컴파운드 4.1%
X

(주)글로벌스탠다드테크놀로지
반도체 장비 Scrubber(유해가스 정화) 58.5%, 반도체 장비 chiller 온도조절/유지 16.6%, 기타 24.9%
X

(주)더코디
기타(단열재 등) 59.83%, 반도체 장비(도포/현상장비, CS 및 부품) 40.09%, 디스플레이장비(HP/CP 온도제어) 0.09%
X

(주)동아엘텍
디스플레이 검사장비 62.19%, OLED제조장비 37.81%
X

레이저쎌(주)
패키징공정장비(본딩) 100%
X

(주)엔투텍
진공밸프 19.2%, 반도체 장비부품 18.6%, LED응원봉, MD상품 등 62.2%
X

(주)엑시콘

SSD Tester 53.2%, Memory Tester (Burn-in Tester 포함) 46.8%

X

(주)젬백스&카엘
케미컬 에어 필터 77.96%, 필터 미디어 5.07%
X

(주)미래컴퍼니
반도체/디스플레이 제조장비 89.71%, 기타 10.29%
X

씨앤지하이테크(주)
화학약품 혼합장치 등 45.1%, 불소수지 외 13.7%, 용역 및 공사 23%, 기타 18.3%
X

(주)한울반도체
MLCC 외관 및 특성검사 장비 51.0%, 동박필름 검사 장비 22.5%, LCD/OLED 디스플레이 비전 검사 장비 8.4% 등
X

(주)와이씨
메모리 웨이퍼 테스터 60.8%, 반도체 제조장비 부속품 31.8%, 기타 7.4%
X

(주)지앤비에스에코
스크러버(Scrubber) 99.1%, 기타 0.9%
X

(주)엘오티베큠
반도체 장비용 진공펌프 75.4%, 반도체 및 LCD 제어장비 5.9%, 기타 18.7%
X

(주)테스
반도체 및 디스플레이, UVC LED 장비 등 74.3%, 파츠 등 25.7%
X

(주)저스템
반도체장비 62%, 디스플레이 장비 26%, 태양광 장비 7%, 2차전지 장비 4%, 기타 2%
X

(주)제이엔비

임가공매출 57.87%, 스태커 25.55%, On Tool 9.02%,

X

주성엔지니어링(주)
반도체/디스플레이/태양전지 장비 82.4%, 원부자재 17.6%
X

(주)에이치피에스피
고압수소 어닐링장비(GENI-SYS) 90.84%, 기타 9.16%
X

(주)프로텍
반도체, SMT 및 LED용 제조기계 50.0%, 스크린프린터, 솔더볼플레이서,공압실린더, 프로브카드 등 31.1%, 기타 18.9%
X

(주)테크윙
반도체 검사장비 39.52%, C.O.K 28.65%, 파츠 및 보드 등 17.44%, 디스플레이평가장비 13.94%
X

제너셈(주)
반도체 후공정 장비 100%
X

피에스케이홀딩스(주)
반도체 공정장비 87.0%, 부품 및 용역수수료 외 13.0%
X

티이엠씨씨엔에스(주)
케미칼(특수가스) 35.5%, 반도체/2차전지 장비 64.3%, 부품 및 기타 0.2%
X

(주)코미코
반도체 장비부품 코팅 42.0%, 세정 31.9%, 반도체 장비용 부품 22.0%
X

(주)원익아이피에스
반도체/디스플레이/Solar Cell 제조 장비 87.6%, 장비 유지보수 필요부품/기술용역 등 12.4%
X

(주)유진테크
반도체 장비(LPCVD Plasma ALD) 87.1%, 전구체 3.6%, 기타 9.3%
X

(주)러셀
반도체 300MM용 증착 장비 17.32%, 반도체 200MM용 증착 장비 60.32%, 무인운반차 17.1%, FA 5.26%
X

브이엠(주)
반도체 식각장비 및 장비 Parts 등 100%
X

(주)디바이스이엔지
디스플레이/반도체용 오염제어 장비 99.96%
X

(주)유니테스트
반도체 검사장비 56.0%, 태양광발전시스템 등 44.0%
X

한솔아이원스(주)
정밀가공반도체부문 63.3%, 정밀세정코팅부문 28.5%, 정밀가공디스플레이부문 7.1%, 기타 1.1%
X

(주)제이스텍
디스플레이 본딩 장비 29%, 2차전지 사업부 27%, 반도체 장비 19%, 바이오진단키트 장비 18%
X

(주)에이치비테크놀러지
BLU부품소재 59.75%, 디스플레이 검사장비 18.6%, 2차전지 검사기 및 부품 11.54%, 기타 10.1%
X

(주)베셀
디스플레이 장비 40%, 필름소재(PVC, PET, 플라스틱 필름) 60%
X

유니셈(주)
반도체 장비 GAS SCRUBBER 30.5%, CHILLER UNIT 34.0%, 유지보수 용역 33.1%, VACUUM LINE 2.4%
X

워트(주)
반도체 초정밀 온습도 제어장비 49.64%, FFU(Fan Filter Unit) 24.02%, 온도제어 시스템(TCU) 9.88%, 기타 및 상품 16.46%
X

(주)뉴파워프라즈마
방산부문 등 58.7%, Cleaning System 25.9%, RF System 3.0%, 기타 12.4%
X

(주)에스티아이
C.C.S.S.(중앙약품 공급시스템) 87.3%, WET SYSTEM(세정/식각/현상 System) 8.7%, 기타 4.0%
X

(주)이오테크닉스
레이저마커 및 응용기기 74.1%, 기타 25.9%
X

두산로보틱스(주)
로봇 Arm (협동로봇) 86.59%, 로봇상품(커피모듈) 5.16%, 기타 8.25%
O

(주)레인보우로보틱스
로봇 제품(협동로봇, 초정밀지향마운트, 인간형 2족보행로봇, 4족보행로봇) 82.19%, 용역 16.93%, 상품 0.87%
O

(주)유진로봇
지능형로봇,홈로봇,엔터테인먼트로봇 100%
O

휴림로봇(주)
직각좌표로봇 외 46.9%, 로봇응용시스템 외 44.4%, 기타 8.7
O

(주)로보스타
직각좌표 로봇/AGV 외 77.84%, 공정 장비/물류장비 외 18.75%, 기타(A/S) 등 3.41%
O

(주)뉴로메카
협동로봇 70.0%, 부품 등 3.0%, 기타 27.0%
O

(주)엔젤로보틱스
보행재활 훈련용 웨어러블 로봇 60.2%, 웨어러블 슈트 26.1%, 일상생활 보행보조로봇 2.7%, 기타 11.0%
X

(주)라온테크
반도체 웨이퍼 이송 로봇 및 자동화 모듈 91.8%, 기타 8.2%
O

(주)에스피시스템스
자동화 이송 시스템 51.30%, 스마트 팩토리 솔루션 39.55%, 2차전지 및 자동차 부품 9.15%
O

(주)티로보틱스
자율주행물류로봇 60.8%, 진공이송모듈 15.9%, 진공로봇 20.4%
O

(주)에스엠코어
자동화 설비 92.15%
O

(주)팬스타엔터프라이즈
유공압 정비기기 58.19%, 전자제어 7.64%
X

(주)톱텍
INDEX시스템, FAB자동화설비, LAMINATOR장비 등 87.4%, 태양광발전소 공사 9.2%, 기타 3.4%
O

(주)유일로보틱스
자동화시스템 22.6%, 산업용로봇 51.8%, 기타 25.6%
O

(주)로보티즈
액츄에이터 99.6%, 기타 0.4%
O

코닉오토메이션(주)
제어SW 24.4%, 스마트팩토리 37.6%, 로봇물류 0.4%, IT인프라 37.6%
O

(주)에스에프에이
물류시스템 42.76%, 공정장비 솔루션 33.98%, 반도체 패키징 장비 23.25%
O

(주)코윈테크
2차전지 물류자동화시스템 68.9%, 2차전지 소재 및 엔지니어링 28.8%
O

(주)우신시스템
자동차부품부문 71.1%, 자동차 용접 자동화 설비 27.5%, 기타 1.4%
X

두산밥캣(주)
소형 건설기계, 농업/조경용 소형 장비 77.0%, 지게차 등 17.7%, Portable Air Compressor, Generator 등 5.3%
X

한국주강(주)
주강사업 56.4%, 고철사업 43.3%, 기타 0.3%
X

(주)태성
표면처리설비 36.6%, 식각설비 24.7%, 정면기 18.2%, 기타 20.5%
X

(주)고영테크놀러지
전자제품/반도체 생산용 검사기 100.0%
X

(주)네오셈
테스터 및 BOARD 외 96.7%, 기타 3.3%
X

팸텍(주)
카메라모듈 91.9%, 반도체장비 2.1%, 기타 6.0%
X

(주)티에스넥스젠
산업설비사업본부 52.5%, 에너지사업본부 45.1%, 기타 2.4%
X

(주)케이엔에스
원통형 CID장비 50.5%, BMA자동화설비 18.9%, 반도체, 자동차부품장비 등 29.2%, 기타 1.4%
X

(주)나인테크
이차전지 제조용 장비 79.1%, 디스플레이 제조용 장비 7.2%, 반도체 장비 5.2%, 리튬이온 이차전지 8.2%, 기타 0.3%
X

(주)브이원텍
2차전지 검사시스템 53.0%, 로보틱스 / 운반기계 사업부 등 31.7%, LCD/OLED 압흔검사기 등 11.1%
X

(주)넥스턴바이오사이언스
CNC 자동선반 93.2%, 기타 6.8%
X

(주)파인텍
가전용 디스플레이 부품 33.4%, 휴대폰 디스플레이 부품 26.2%, 디스플레이 본딩 장비 27.3% 등
X

(주)엠플러스
이차전지 자동화 조립장비 96.4%, 기타 3.6%
X

(주)피엔티
2차전지 사업부 74.8%, 소재 사업부 21.4%, 기타 5.4%
X

(주)원준
열처리 장비 89.1%, 공정설비 8.5%, 기타 2.4%
X

(주)나래나노텍
포토장비 43.0%, 모듈장비 3.3%, 코팅장비 46.0%, 기타 7.8%
X

기가비스(주)
자동광학검사기 41.2%, AOR 28.2%, VRS 13.6%, FA 9.9%, 기타 7.1%
X

씨아이에스(주)
Calender(Roll Press) 65.6%, Coater 16.1%, Slitter 9.7%, 기타 8.7%
X

(주)티에스아이
믹싱시스템 92.0%, 믹싱제작품 3.0%, 공사 5.0%
X

(주)케이에스인더스트리
조선기자재 사업부문 91.7%, 조선설비 0.6%, 기타 7.8%
X

(주)윤성에프앤씨
2차전지 믹싱장비 등 97.6%, 기타 2.4%
X

(주)필에너지
Stacking 설비 및 Laser Notching 설비 등 90.1%, 기타 9.9%
X

(주)원익피앤이
2차 전지 생산설비 및 R&D 설비 등 88.0%, 전원공급장치 2.3%, 전기차 배터리 충전 등 3.8%, 기타 5.8%
X

(주)이노메트리
X-ray 2차전지 검사장비 71.1%, AS매출(상품 및 용역) 26.3%, 기타 2.5%
X

(주)펨트론
SMT 검사장비 80.2%, 반도체 검사장비 18.5%, 기타 1.3%
X

(주)넥스틴
광학 검사 장비 100.0%
X

에스엔유프리시젼(주)
OLED 제조장비 등 34.7%, LCD 제조장비 등 23.4%, 2차전지 제조장비 등 23.6%, 반도체/PCB 제조장비 등 15.6%
X

(주)디엠에스
FPD설비 제조 74.0%, 기타 26.0%
X

(주)오로스테크놀로지
반도체 Wafer의 MI(Metrology, Inspection) 장비 74.6%, 기타 25.4%
X

(주)인텍플러스
반도체 및 디스플레이 외관검사 장비 100.0%
X

(주)파라텍
소방기구 제조도매 제품 41.7%, 소화설비공사 등 58.3%
X

(주)네온테크
반도체 및 디스플레이(LED) Dicing 장비 및 Singulator 장비 54.4%, 자동화 설비 42.0%, 기타 3.6%
X

(주)하나기술
이차전지 제조장비 100.0%
X

유일에너테크(주)
이차전지 자동화 조립장비 91.2%, 기타 8.8%
X

(주)아이엠티
레이저 Cleaner 21.3%, CO2 Cleaner 32.0%, EUV Mask용 레이저 응용장비 7.7%, 부품 등 기타 39.0%
X

(주)지아이텍

2차전지 및 수소전지 SLOT DIE 48.6%, Repair 14.7%,
Coating 전·후 공정 장비 35.0%, 기타 0.7%

X

피에스케이(주)
반도체 제조용 장비 100.0%
X

(주)제일엠앤에스
2차전지 장비 61.1%, 2차전지 제작품 37.1%, 기타 1.8%
X

(주)자비스
Xscan_2차전지 49.5%, Xscan_PCB 등 21.2%, Fscan 28.4%, 기타 0.9%
X

(주)제우스
반도체 세정장비 73.6%, 산업용 로봇 및 PUMP 17.5%, 플러그밸브 외 기타 장치 5.5%, 디스플레이 장비 3.3%
X

에프엔에스테크(주)
FPD장비의 제조 및 판매 39.4%, FPD 및 반도체 부품소재 60.6%
X

(주)뉴온
진공증착장비 11.5%, 코팅외주 및 용역매출 88.5%
X

(주)이큐셀
물류 자동화 시스템 92.10%
O

(주)피엔티엠에스
분리막 연신설비 55.89%, 분리막 추출기 및 건조기 26.72%, 분리막 코팅기 14.53%
X

(주)엔피엑스
반도체기판 전기검사기 95.54%
X

(주)디에이테크놀로지
2차전지 조립공정 설비 100.0%
X

현대오토에버(주)
ITO 시스템 운영 및 관리 46.19% IT컨설팅 시스템 설계 32.95%, 차량용 SW 20.86%
X

텔코웨어(주)
음성핵심망 13.3%, 무선데이터 소프트웨어 85,6%
X

유엔젤(주)
코어 네트워크(지능망 50.4%), 스마트러닝 22.53%, 서비스 사업 등 27.07%
X

(주)뷰노
진단 및 예후 예측 솔루션 90.9%
X

(주)지란지교시큐리티
보안 솔루션 100.0%
X

(주)모아데이타
AI 이상탐지 91.94%, 디지털 헬스케어 8.06%
X

(주)제이엘케이
인공지능 의료 분석 솔루션 11.38%, 인공지능 헬스케어 73.53%
X

(주)마음에이아이

AI 시스템 구축 72,08%, AI API 11.77%,

X

(주)비트나인
데이터베이스 분석 12.6%, 시스템 통합구축 87.4%
X

(주)웨이버스
공간정보 SI 35.25%, 공간정보 SM 33.37%, 공간정보 플랫폼 19.9%
X

(주)모코엠시스
연계솔루션 77.36%, 보안솔루션 16.,21%
X

(주)비투엔
데이터 및 빅데이터 컨설팅 59.3%, IT서비스 10.87%
X

(주)루닛
Cancer screening 73.03%, Oncology 26.7%
X

오픈엣지테크놀로지(주)
시스템반도체 컴퓨팅 솔루션 라이선스 및 유지보수 87.6%
X

(주)디어유
DearU Bubble 98.59%
X

(주)크라우드웍스
AI 데이터 구축 69.5%, 교육사업 28.2%
X

SBI핀테크솔루션즈(주)
결제서비스 66.2%, 백오피스 Saas 23.7%, 국제송금 서비스 14.0%
X

이에이트(주)
디지털 트윈 플랫폼 구축 91.38%
X

(주)오픈놀
교채용 플랫폼 53.13%, 교육컨설팅 27.78%
X

(주)버넥트
XR 솔루션 50.25%, XR 라이선스 12.69%
X

(주)알체라

AI 안면인식 36.0%,
AI Data 분석 52.1%

X

나무기술(주)
서버, 스토리지 장비 47.5%, 클라우드 솔루션 17.1%, 솔루션용역 24.9%
X

(주)핀텔
영상분석 솔루션 100,0%
X

(주)신테카바이오
유전체 정밀의료 서비스 9%, 유효물질 스크리닝 서비스 91%
X

(주)씨이랩
GPU 어플라이언스 64.25%, AI영상분석 27.36%
X

(주)씨유박스
AI 얼굴인식 시스템 65%, AI 객체인식 솔루션 16%
X

이노뎁(주)
영상인식 소프트웨어 81.71%
X

뱅크웨어글로벌(주)
금융 소프트웨어 29,1%, 소프트웨어 맞춤개발 및 어플리케이션 관리 70,9%
X

(주)맥스트
산업용 AR 솔루션 80.8%, AR 플랫폼 10.1%
X

(주)원티드랩
구직 플랫폼 80%, 채용연계형 교육사업 12.73%
X

라온피플(주)
AI 머신비전 솔루션 36.5%, AI스마트비전 솔루션 47.01%
X

(주)트윔

AI 기반 검사 장비 및 소프트웨어 72,30%,

X

알서포트(주)
원격지원 서비스 54.3%, 원격제어 서비스 38,0%
X

(주)핸디소프트
그룹웨어 개발 및 유지보수 84.7%, 클라우드 개발 및 유지관리 15.0%
X

(주)코어라인소프트
AI기반 의료영상 분석 100.0%
X

(주)라이프시맨틱스
디지털헬스케어 기술플랫폼 99.87%
X

(주)에프에스엔
종합광고대행 25.84%, 광고 플랫폼 운영 29.47%, 커머스 35.95%
X

(주)포시에스
전자문서 전환 서비스 45,04%, 데이터 분석 서비스 38,01%
X

(주)티라유텍
MES 및 자동화 솔루션 46.5%, SCM 솔루션 14.3% 스마트팩토리 구축컨설팅 8.6%
O

(주)딥노이드
의료데이터 분석 라이선스 및 용역 92.8%
X

엠아이큐브솔루션(주)
MES 솔루션 40.0%, EES 솔루션 18.0%, 설비 제어 온라인 솔루션 31.0%
O

(주)비아이매트릭스
업무시스템 구축 솔루션 60%, SCM 솔루션 27%
X

(주)아이퀘스트
ERP솔루션 100.0%
X

(주)케이지이니시스

전자상거래 및 유통
72,6%, 요식업 22.8%

X

(주)토탈소프트뱅크
터미널 자동화시스템 77.1%, 항만관리 시스템 14.4%
X

(주)쿠콘

데이터 서비스
53.4%, 전자금융 및 결제서비스 46.58%

X

(주)비즈니스온커뮤니케이션
ERP연동 솔루션 32.5%, 실시간 빅데이터 분석 39.7%, 통합인력관리 솔루션 23.3%
X

(주)네오위즈홀딩스
브랜드 로열티 90.2%
X

팅크웨어(주)
블랙박스 44.9%, 생활가전 49.9%
X

(주)폴라리스오피스
폴라리스 오피스 제품 15.7%, 자동차 공조부품 40,7%, 가발용 합성섬유 및 안경용 모노머, 가발용 본드 36.4%
X

지니언스(주)

네트워크 보안
83,0%, 용역매출 18,9%

X

(주)이노룰스
디지털 의사결정 자동화솔루션 51,6%, 디지털 상품정보 자동화 시스템 35.2%
X

(주)플래티어
이커머스 제작 서비스 71.74%, AI 마케팅 솔루션 6.47%
X

(주)링크제니시스

공정 자동화 서비스 30.02%, 자동화 개발 51.55%

O

모바일어플라이언스(주)
제품(영상기록장치, HUD, ADAS, 내비게이션 등) 91.23%, 상품(영상기록장치, HUD, ADAS, 내비게이션 등) 7.91%
X

(주)엔에이치엔벅스
디지털 음원서비스/SNS 운영 48.55%, 음원유통 등 51.45%
X

(주)위세아이텍

빅데이터 분석 85.53%, AI
개발 플랫폼 14.47%

X

오브젠(주)
CRM 서비스 62.24%, 라이선스 15.27%, 운영비 13.29%, 기술비 9.20%
X

(주)현대이지웰
직매입상품 42.46%, 복지상품 35.78%, 여행, 콘텐츠 용역 20.92%, 기타 0.85%
X

한솔인티큐브(주)
컨택센터/메시징등 제품 100.00%
X

슈어소프트테크(주)
코드검증 솔루션 40.16%, 시스템검증 솔루션 20.07%, 빅데이터/AI 19.48%, 미래기술검증 솔루션 12.66% 등
X

(주)네이블
유무선 융합 통신 및 IoT 58.1%, AII-IP 통신보안 15.2%, 기타 26.7%
X

(주)인스웨이브시스템즈
UI/UX 및 금융단말솔루션 라이선스 37.75%, 컨설팅 47.39%, 유지보수 13.24%
X

키네마스터(주)
동영상 편집앱 100.00%
X

(주)솔트룩스
빅데이터 Suite 52.1%, AI Suite 26.3%, Graph DB Suite 5.4%
X

이지케어텍(주)
의료정보시스템 운영 및 유지보수 55.41%, 의료정보시스템 개발 및 판매 34.06%, 클라우드 10.53%
X

(주)비트컴퓨터
의료정보시스템 73.93%, 디지털헬스케어 7.06%, IT 교육 12.66%
X

미디어젠(주)
차량 음성 시스템 개발 42.0%, 차량용 음성 솔루션 판매 26.8%, AI 솔루션 판매 및 개발 8.1%
X

(주)인지소프트
디지털 창구 시스템 프로젝트 74%, 유지보수 26%
X

(주)유비온
에듀테크 68.46%, 교육서비스 31.54%
X

(주)핑거
금융 플랫폼 74.64%, 컨설팅 등 15.36%
X

(주)코난테크놀로지
코난서치 32.27%, PULSEK 12.60%, 코난와쳐 36.16%
X

(주)이루온
통신 솔루션 및 서비스 38.55%, 기타 시스템 61.45%
X

(주)바이브컴퍼니
AI Solver 69.17%, 썸트렌드 24.17%, AI Assistant 5.73%
X

(주)토마토시스템
UI/UX 개발 플랫폼 13.01%, 용역 34.04%, 솔루션 진행매출 52.94%
X

브레인즈컴퍼니(주)
IT 인프라 모니터링 솔루션 50.5%, 유지보수 26.5%, 상품 23.0%
X

(주)파수
데이터보안 46.2%, 유지관리 31.6%, 애플리케이션보안 18.9%, 정보보호컨설팅 3.3%
X

엑스큐어(주)
스마트 카드 24.5%, IT 서비스 상품 43.9%, 기타 31.6%
X

(주)엔텔스
운영지원시스템 38.56%, 서비스제공플랫폼 26.97%, 시스템통합 18.54%, 비즈니스지원시스템 15.92%
X

(주)한싹
망간자료전송솔루션, 패스워드 관리 등 제품 65.0%, 상품 20.0%, 용역 15.0%
X

(주)엠로
시스템 구축/컨설팅 65.0%, SW 라이선스 12.0%, 기술지원 16.0%, 클라우드사용료 7.0%
X

(주)수산아이앤티
보안솔루션 63.1%, 공유단말접속관리서비스 33.9%, 기타수입 3.0%
X

(주)시큐브
보안운영체제 등 제품 65.8%, 유지보수 34.2%
X

웹케시(주)
금융 핀테크 플랫폼 87.7%, SI 5.9%, 기타 솔루션 6.5%
X

오상자이엘(주)
PLM 솔루션 50.49%, 시스템용역 30.69%, 시스템통합 11.46%, 기타 7.36%
X

(주)알티캐스트
SW Quality Insight 59.38%, MW Solution 31.44%, 기타 9.17%
X

(주)이씨에스텔레콤
고객성공 사업부문 50.84%, 디지털워크플레이스 사업부문 14.90%, ETaaS 사업부문 34.26%
X

(주)비큐에이아이
뉴스미디어 융합 플랫폼 서비스 85.0%, AI 학습데이터 공급플랫폼 6.0%, 용역 9.0%
X

(주)티사이언티픽
보안 및 네트워크 77.70%, 모바일커머스 11.45%
X

(주)영림원소프트랩
ERP Package 62.6%, 유지관리서비스 36.4%, 상품 1.0%
X

(주)다날
유무선 결제시스템 83.93%, 음악 등 컨텐츠 제작/유통 10.08%, 커피 프랜차이즈 5.82%
X

(주)지어소프트
유통 및 이커머스 50.32%, it서비스 39.19%, 광고사업 10.49%
X

(주)한글과컴퓨터
문서기반 서비스 및 sw 46.66%, 방산 제품 41.60%, 기타 11.73%
X

(주)셀바스에이아이
의료진단기기 28.5%, AI Digital Transformation 28.3%, 보조공학기기 27.7%, HCI 15.5%
X

(주)세중
BPO 등 46.0%, 여행사업 29.0%, 정보기술사업 25.0%
X

한국정보인증(주)
인증서 60.4%, 인증보안 24.8%, 툴킷 및 유지보수 3.8%, 기타 11.0%
X

코나아이(주)
스마트카드 42.6%, COB 등 33.2%, 수수료 24.2%
X

(주)커넥트웨이브
데이터커머스 42.3%, 이커머스 솔루션 21.2%, 크로스보더커머스 33.8%, 기타 2.8%
X

(주)스카이문스테크놀로지
통신사업 61.05%%, 게임사업 38.95%
X

갤럭시아머니트리(주)
전자결제사업 73.2%, O2O 24.2%, 기타 2.6%
X

(주)브리지텍
콜센터솔루션 71.9%, 유지보수 22.9%
X

(주)유비케어
의료정보플랫폼 98.8%, 용역 1.2%
X

(주)엠디에스테크
임베디드시스템 SW 46.3%, 임베디드 SW 개발솔루션 19.9%, 기타 33.8%
X

(주)이스트소프트
AI, 보안 소프트웨어 등 51.6%, 게임 22.4%, 포털 9.9%, 커머스 8.3%
X

(주)비유테크놀러지
밀리터리 솔루션 시뮬레이터 100.0%
X

(주)엔지스테크널러지
Autuomotive 솔루션 8.21%, 전장사업 49.15%, 용역매출 33.81%
X

(출처: DART 전자공시시스템)

상장예비심사신청서상 기재된 경쟁회사는

에이앤아이, 크린팩토메이션, 시스콘로보틱스, 모비어스, 코윈테크, 티로보틱스, 티라유텍, 에스에프에이, 에스엠코어 9개사
로
티로보틱스, 코윈테크, 티라유텍, 에스에프에이, 에스엠코어는 상기 2차 유사회사에 포함
되
었
습니다.

에이앤아이, 크린팩토메이션, 시스콘로보틱스, 모비어스 4개 사는

비상장기업으로 주식의 시가 및 품목별 매출액이 공시되지 않아 유사기업으로 적정하지 않은 것으로 판단하여 비교기업에서 제외하였습니다.

3) 3차 유사회사 선정: 재무 유사성

2차 유사회사로 선정된 24개 기업 중 재무 유사성 기준에 따라 아래
9
개사를 비교회사로 선정하였습니다.

선정기준
재무유사성 기준

재무유사성

①
12월 결산 법인일 것② 2023년 온기 및 2024년 반기 말 기준 당기순이익을 시현하였을 것
③ 최근 사업연도(2023년) 감사의견이 적정일 것④ 증권신고서 제출일 현재 반기보고서 공시가 완료되었을 것

(단위: 백만원)

회사명
2023년 감사의견
결산월
2023년
2024년 반기 기준
선정여부

매출액
당기순이익
매출액
당기순이익

로체시스템즈(주)
적정
12

105,269

8,866

65,092

4,922

O

(주)싸이맥스
적정
12

156,627

11,014

81,639

8,611

O

두산로보틱스(주)
적정
12

53,038

(15,874)

25,305

(6,552)
X

(주)뉴로메카
적정
12
13,743
(17,660)
10,983
(5,912)
X

(주)레인보우로보틱스
적정
12

15,258

(895)

6,226

(615)
X

(주)티로보틱스
적정
12

66,717

(49,961)

27,529

(2,646)
X

(주)에스엠코어
적정
12

173,774

(18,653)

59,820

5,872
X

(주)로보스타
적정
12

102,679

694

48,521

2,058

O

(주)라온테크
적정
12

34,544

2,318

18,956

2,401

O

휴림로봇(주)
적정
12

82,665

(3,844)

42,598

(7,544)
X

(주)에스피시스템스
적정
12

60,478

(806)

33,742

(1,252)
X

(주)유진로봇
적정
12

30,417

(5,176)

17,954

(1,419)
X

현대무벡스(주)
적정
12

267,838

4,207

133,457

6,167

O

(주)티피씨메카트로닉스
적정
12

86,177

(7,160)

42,487

(1,057)
X

코닉오토메이션(주)
적정
12

27,348

2,337

30,620

(867)
X

(주)유일로보틱스
적정
12

29,454

(6,556)

16,208

(9,500)
X

(주)코윈테크
적정
12

335,958

11,815

122,869

12,191

O

(주)에스에프에이
적정
12

1,881,199

39,965

1,129,130

57,370

O

(주)로보티즈
적정
12

29,128

(1,351)

16,430

(3,118)
X

(주)톱텍
적정
12

601,656

57,327

332,189

36,213

O

(주)이큐셀
적정
12

121,827

(1,252)

59,114

6,582

X

(주)티라유텍
적정
12

54,359

(5,625)

29,342

(3,477)
X

엠아이큐브솔루션(주)
적정
12

24,152

2,499

13,858

(523)
X

(주)링크제니시스
적정
12

14,194

1,255

7,452

768

O

(출처: DART 전자공시시스템)

4) 4차 유사회사 선정: 일반 유사성3차 유사회사로
선정된
9개
기업 중 아래 일반 유사성 기준에 따라 아래 3개사를 비교사로 선정하였습니다.

선정기준
일반 유사성 기준

일반유사성

① 기준일 현재 상장 후
1년 이상 경과한 기업
② 기준일 현재 최근
1년 이내 거래정지되거나 관리종목
, 투자위험종목
, 불성실공시
, 기업회계기준 위배로 인한 조치를 받은 사실이 없을 것
③
기준일 현재 최근 1년 이내 합병, 분할 또는 중요한 영업 및 자산의 양수도, 주요 경영진의 변동, CB, EB 발행 등 기업가치에 중대한 영향을 미치는 사건이 없었을 것

④
PER 10 미만
, 50 초과의 비경상적 배수 제외

회사명
① 기준일 현재상장 후 1년 이상경과하였을것
② 기준일로부터 1년 내 거래정지,관리종목, 투자위험종목, 불성실공시,상장폐지사유 공시가 없었을 것
③ 기준일 현재 최근 1년 이내합병, 분할 또는 중요한 영업 및자산의 양수도, 주요 경영진의 변동,CB, EB 발행 등 기업가치에 중대한영향을 미치는 사건이 없었을 것
④ 비경상적 Multiple(PER 10배 미만, 50배 초과)이산출된 회사는 제외할 것
최종선정여부

로체시스템즈(주)
O
O
O
19.25
O

(주)싸이맥스
O
O
O
8.31
X

(주)라온테크
O
O
X
19.23
X

현대무벡스(주)
O
O
O
27.67
O

(주)코윈테크
O
O
O
6.76
X

(주)링크제니시스
O
O
O
38.97
O

(주)로보스타
O
O
O
55.01
X

(주)톱텍
O
O
O
3.54
X

(주)에스에프에이
O
O
O
7.62
X

주) 기준 ④의 PER은 최근 반기(2024년 반기) 연환산 지배기업 순이익을 적용하여 산출하였습니다.

(출처: DART 전자공시시스템)

[최종 유사기업 선정결과 요약]

최종 국내 유사기업

로체시스템즈㈜, 현대무벡스㈜, ㈜링크제니시스

(다) 유사회사 선정 결과
대표주관회사인 신영증권㈜는 상기 선정기준을 충족하는
로체시스템즈㈜, 현대무벡스㈜, ㈜링크제니시스 3개사를 최종 유사회사로 선정하였습니다.
그러나 동사와 선정된 유사회사가 사업의 연관성이 존재하고, 매출 구성 측면에서 유사성이 일정 수준 존재하여도 상대가치 평가방법의 특성상 적합한 비교기업 선정 및 과정에 대한 완전성을 보장할 수는 없습니다. 사업 구조, 영위 시장, 시장점유율, 인력 수준, 재무안정성, 소속 기업집단 내 지배구조 차이, 경영진, 경영 전략 등 주식가치에 영향을 미칠 수 있는 사항들에 차이점이 존재함을 유의하시기 바랍니다.
또한 동사의 희망공모가액은 선정 유사회사의 기준 주가를 특정 시점에서 적용하였기에 향후 발생할 수 있는 유사회사의 주가 변동에 따라서 동사의 주당 평가가액도 변동될 수 있습니다. 유사회사의 기준 주가가 향후 예상 경영성과에 대한 기대감을 반영하고 있을 가능성 등을 고려하면, 동사의 주당 평가가액은 동사와 유사회사의 과거 경영실적을 활용하고 있다는 측면에서 평가방법으로서 완전성을 보장받지 못할 수 있습니다.
(라) 유사회사 기준주가
국내 유사회사의 기준주가는 시장의 일시적인 급변 등 단기변동성 반영을 배제하기
위하여
2024년 08월 16일(증권신고서 제출일로부터 1영업일 전일)
을 평가기준일로 하여 평가기준일로부터 소급하여
1개월간(2024년 07월 16일 ~ 08월 16일)
종가의 산술평균,
1주일간(2024년 08월 12일 ~ 08월 16일)
종가의 산술평균을 산정한 후 이들을
평가기준일(2024년 08월 16일)
종가와 비교하여 가장 낮은 주가를 기준주가로 적용하였습니다.

구분
로체시스템즈㈜
현대무벡스㈜
㈜링크제니시스

2024-08-16
13,570
2,925
5,260

2024-08-14
12,490
2,945
5,320

2024-08-13
11,810
2,930
5,150

2024-08-12
11,690
2,930
5,160

2024-08-09
11,550
2,890
5,190

2024-08-08
10,870
2,785
4,925

2024-08-07
11,150
2,715
4,965

2024-08-06
10,710
2,600
4,795

2024-08-05
10,700
2,500
4,510

2024-08-02
12,790
2,890
5,490

2024-08-01
13,430
3,005
5,720

2024-07-31
13,570
2,875
5,540

2024-07-30
12,980
2,880
5,500

2024-07-29
12,900
2,930
5,700

2024-07-26
13,200
2,920
5,550

2024-07-25
13,600
2,880
5,700

2024-07-24
14,630
2,920
5,630

2024-07-23
14,200
2,965
5,640

2024-07-22
14,530
2,965
5,720

2024-07-19
14,300
3,040
5,790

2024-07-18
13,450
3,060
5,960

2024-07-17
13,450
3,045
6,190

2024-07-16
14,550
3,075
6,260

1개월 평균(A)
12,875
2,899
5,464

1주일 평균(B)
12,390
2,933
5,223

분석기준일 종가(C)
13,570
2,925
5,260

기준 주가(Min[(A), (B), (C)])
12,390
2,899
5,223

(출처: 한국거래소)

(3) 유사기업 PER 산정

(가) PER 평가방법을 통한 상대가치 산출

① 의의PER은 해당 기업의 주가가 주당순이익(EPS)의 몇 배인지를 나타내는 수치로, 수익성을 중시하는 대표적 지표입니다. PER은 대부분의 기업에 적용하여 계산이 간단하고 자료 수집이 용이하며 산업 및 기업 특성에 따른 위험, 성장율을 반영한 지표로 이용되고 있습니다.② 산출 방법PER 평가방법을 적용한 상대가치는 2024년 반기의 연환산 순이익을 기준으로 산출한 비교기업들의 산술평균 PER 배수를 동사의 2024년 반기의 연환산 순이익을 기준으로 계산된 주당 순이익에 적용하여 산출하였습니다.※ PER를 이용한 비교가치 = 유사회사 PER 배수 X 주당 순이익 - 대표주관회사인 신영증권㈜는 비교가치 산정시 유사회사의 주식수는 상장주식수를 반영하였으며, 발행사의 발행주식수는 신고서 제출일 현재 발행주식총수에 신주모집주식수, 희석화가능주식수를 포함하여 제시하고 있습니다.※ 적용주식수:유사회사 : 분석기준일 현재 상장주식수발행회사 : 신고서 제출일 현재 주식수 + 신주모집 주식수 + 희석화가능주식수※ 유사회사의 재무자료는 금융감독원 전자공시시스템에 공시된 각사의 공시자료를 참조하였습니다.③ 한계점- 순손실 시현 기업의 경우 PER를 비교할 수 없습니다.- 현재의 주가수준은 과거의 실적보다 미래의 예상이익에 대한 기대감을 반영하고 있으므로 과거 재무제표에 의거한 비교분석에 한계점이 존재합니다.- 비교기업이 동일 업종, 사업분야를 영위하여도 각 회사의 고유한 사업 구조, 매출 구성, 시장점유율, 인력 수준, 재무안정성, 경영진, 경영 전략 등에서 차이가 있기 때문에, 동일 기업을 비교분석하는 데에도 한계점이 존재할 수 있습니다.- 또한 PER 배수 결정 요인에는 주당순이익 이외에도 배당 성향 및 할인율, 기업 성장율 등이 있으므로 동일 업종에 속한다고 해도 순이익 규모, 현금창출 능력, 내부유보율, 자본금 규모 등 여러 요인을 고려할 경우 비교에 한계점이 존재합니다.- 비교기업간의 적용회계기준 및 연결 대상 기준 차이점 등으로 비교 기업간 PER의 비교에 제약사항이 존재할 수 있습니다.

(나) 유사기업 PER 산정
상기에서 산출한 기준주가 및 비교회사의 2024년 반기 연환산 (지배주주) 순이익 수치를 비교하여 아래와 같이 적용 PER을 산출하였습니다.

[2024년 반기 연환산 기준 유사회사 PER 산정]

(단위: 원, 주, 배)

구분
로체시스템즈㈜
현대무벡스㈜
㈜링크제니시스

적용 당기순이익(A)(주1)
9,844,026,594
12,333,591,608
1,536,943,636

발행주식총수(B)(주2)
15,296,603
117,741,058
11,469,507

주당순이익(C=A/B)
644
105
134

기준주가(D)(주3)
12,390
2,899
5,223

PER(E=D/C)
19.25
27.67
38.97

적용 PER
28.63

주1)
상기의 적용 당기순이익은 최근 반기(2024년 반기) 연환산 (지배기업) 당기순이익을 적용하여 산출하였습니다.

주2)
발행주식총수는 분석기준일 현재 상장주식총수입니다.

(4) 주당 평가가액 산출

[PER에 의한 제닉스㈜의 평가가치]

(단위: 천원, 주, 원)

구 분
산식
산출내역
비 고

적용 당기순이익
(A)
6,890,855
주1)

적용주식수
(B)
4,442,640
주2)

적용 주당 순이익
(C) = (A) ÷ (B)
1,551
-

적용 PER
(D)
28.63
-

주당 평가가액
(E) = (C) X (D)
44,411
-

주1) 적용 순이익은 2024년 반기 기준 연환산 당기순이익(지배주주)입니다.

주2) 적용주식수 산정 내역은 다음과 같습니다.

구분
주식수
비고

기발행보통주식수
3,980,000주
보통주

공모 신주발행주식수
372,840주
IPO 공모시 신주발행 주식수

상장주선인 의무인수분
19,800주
공모가 하단 기준

주식매수선택권
70,000주
-

합계
4,442,640주
-

(가
) 회사의 과거 신규 주식 발행 내역 1) 신주 발행

주식발행일자
발행형태 및 방식
주식종류
총 발행수량
주당발행가액
보통주
우선주
합계
주요 투자자· 행사자
비고

2022-07-30
유상증자(제3자배정)
보통주
180,000
5,000
180,000
-
180,000
제닉스㈜ 임직원
우리사주조합신주배정

우리사주조합에 대한 신주배정은 주당 5,000원으로 이루어졌으며, 해당 발행가액 기준의 회사 기업가치는 약 199억원 수준입니다.
우리사주조합에 대한 유상증자는 인력의 이탈을 방지하고 안정적인 고용 유지를 위한 목적에서 합리적 수준의 발행가액을 결정하고자 하였으며
,
이에 따라
2021
년말 상증세법상 평가금액인
4,231
원과 유사한 수준인
5,000
원으로 진행하였습니다
.
발행 후 총 주식수는 상장전 주식수와 동일한 3,980,000주입니다.

2) 구
주 매출

주식발행일자
발행형태 및 방식
주식종류
주식수량
주당 단가
보통주
우선주
합계
주요 투자자· 행사자
비고

2024-03-04
구주매출
보통주
902,041
19,600
902,041
-
902,041
에이케이케이 로보테크 밸류업 투자조합
자기주식 및 최대주주등 주식 구주매출

동사는
2024
년
3
월
4
일
구주 매출의 형태로 최초의 외부투자를 유치하였으
며 회사가 소유한 자사주
452,041
주
,
배성관 대표이사가 소유한
400,000
주 및 박준호 상무가 소유한
50,000
주 합계
902,041
주를 주당
19,600
원에 매수하였습니다
. 해당 발행가액 기준의 회사 기업가치는 약 780억원 수준이며, 투자의사결정이 논의된 시점인 2023년 3분기 재무제표 기준의 DCF 가치평가를 기반으로 투자가 이루어졌습니다.

한편, 배성관 대표이사와 박준호 상무는 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합과 주식 양수도 거래 계약을 체결시 추가적으로 주주간 계약을 체결하였으며, 주주간 계약서에서 정한 약정사항 중 일반 보통주주가 가진 권리, 의무와 달리 정한 조항이 일부 존재합니다.

[주주간 계약서상 주요 계약사항]

구분
내용

제3조의1투자자의 사전 동의사항
매도인1(배성관)과 대상회사는 대상회사와 관련된 주요 의사결정에 대하여 투자자의 사전 서면동의를 받아야 하며, 이는 대상회사의 보통주식이 상장된 이후에도 유효하다.

제5조의1기업공개(IPO) 의무
매도인1 및 대상회사는 거래종결일 이후 36개월이 되는 날까지 대상회사의 보통주식이 유가증권시장 또는 코스닥시장에 상장 후 거래가 되어야 한다.

제5조의 2의무위반의 효과
기업공개 의무기한까지 대상회사의 기업공개가 되지 않는 경우 투자자는 기업공개 기한 다음날부터 거래종결일 이후 60개월이 되는 날까지 매도인1에 대하여 투자자가 보유하는 대상회사 발행주식의 전부 또는 일부의 매수를 청구할 수 있는 권리가 있다.

제6조투자자의 동반매각요구권
투자자는 거래종결일 이후 36개월 내 기업공개가 이루어지지 않는 경우 최대주주 또는 매수의무자에게 주식매수청구권을 행사할 수 있으며, 이를 통해 매매계약이 이루어지지 않은 수량만큼 최대주주가 보유한 회사의 보통주식의 매각을 요구할 수 있다.

제9조IPO 가격 조정
대상회사의 IPO 1주당 공모가격 70%에 해당하는 단가가 주식매매계약서상 1주당 매매가격에 미달하는 경우, 매도인 1은 해당 단가차액에 거래 주식수를 곱한 가액만큼 신기술투자조합에게 현금을 추가 납입하여야 한다.

다만, 제3조의 1 투자자의 사전 동의사항 조항을 포함하여 상장예비심사신청 이전 주주간 계약서 당사자들 전원의 합의에 따라 회사가 기업공개를 완료하여회사의 보통주식이 한국거래소에서 거래가 개시된 시점부터 주식매매계약서상일반 보통주주와 달리 정한 내용에 대한 모든 권리 및 의무가 일반 보통주주와 동일함
을 확인하는 서면확인서를 제출 받았습니다. 구체적인 사항은 3. 투자위험요소 - 2. 회사위험 -
어. 최
대주주등의 의무이행 확약 및 주주간 계약 체결에 따른 위험
을 참조하시기 바랍니다.

상기 주당 평가가액은 대표주관회사의 주관적인 판단요소(유사회사 선정, 가치평가방법의 선정 및 적용방법, 유사회사의 기준주가 선정 등)들이 반영되어 있으며 경기 변동의 위험, 동사의 영업 및 재무에 관한 위험, 동사가 속한 산업의 위험 등이 반영되지 않은 상대적 평가가액으로서, 향후 동사가 코스닥시장에서 거래될 때의 미래가치를 반영한 적정주가라고는 볼 수 없습니다.

(5) 희망공모가액 산정

PER 상대가치 산출 결과를 적용한 제닉스㈜의 희망공모가액은 아래와 같습니다.

[제닉스 희망공모가액 산출내역]

구 분
내 용

상대가치 주당 평가가액
44,411원

평가액 대비 할인율 주1)
36.95% ~ 23.44%

공모희망가액 밴드
28,000원 ~ 34,000원

확정 공모가액 주2)
40,000원

주1)
주당 희망 공모가액의 산출을 위하여 적용한 할인율은 2023년 이후 코스닥시장에 신규상장한 기업의 주당 희망 공모가액 산출을 위하여 적용한 할인율 등을 종합적으로 고려하여 산정하였습니다.

주2)

확정공모가액은 수요예측 결과를 반영하여 최종
확정되었습니다..

주3)
동사의 2024년 상반기 손익 및 반기말 수주잔고를 기반으로 예측한 2024년 추정손익계산서는 아래와 같습니다.

(단위: 백만 원)

구분
2023년(A)
2024년상반기(A)

2024년하반기(E)

2024년(E)

비고

매출액

61,300

30,740

33,025

63,765

주1)

매출원가

53,803

24,874

26,723

51,598

주2)

매출총이익

7,497

5,866

6,302

12,167

-

판매비와관리비

4,309

2,974

3,052

6,025

주3)

영업이익

3,189

2,892

3,250

6,142

-

영업외손익

22

419

378

797

주4)

법인세비용차감전순이익

3,211

3,311

3,628

6,939

-

법인세비용

79

(135)
-
(135)
주5)

당기순이익

3,132

3,445

3,628

7,074

-

주1)
2024년 하반기 매출 추정치는 당반기말 수주잔고 337억원 기준 당기 수익인식이 예상되는 금액입니다.

주2)
상반기 매출원가율 80.92%가 하반기에 동일하게 유지됨을 가정하였습니다.

주3)
고정비성 금액은 상반기와 동일한 발생을 가정하였으며, 변동비성 금액은 매출액에 비례하여 발생할 것을 가정하였습니다.

주4)
상반기 영업외손익의 동일한 발생을 가정하였으며, 일시적 이익인 보험금수익 및 잡이익은 차감하고 하반기 예상되는 이자비용 감소분을 가산하였습니다.

주5)
동사는 2024년 상반기에 이연법인세 효과로 인한 법인세 수익이 발생하였으며, 하반기의 순이익에는 이연법인세 효과를 반영하지 않았습니다.

제닉스㈜의 경우 전기 대비 높은 이익률의 성장이 달성되고 있어 해당 실적을 반영하여 기업가치를 산정하기 위해 2024년 상반기 연환산 순이익을 적용하였습니다. 반도체 Stocker 사업과 관련된
투자위험은 본 증권신고서내 제1부 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 투자위험요소 -
1. 사업위험
- 다. 반도체 설비투자 지연에 따른 수주 감소 위험, 물류이송 로봇(AGV,AMR) 사업과 관련된 투자위험은 제1부 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 투자위험요소 -
1. 사업위험
- 사. 물류로봇 사업 성장 지연에 따른 위험을 참조하시기 바랍니다.

【 2023년 이후 신규 코스닥 상장법인(수익성·매출액 기준)의 평가액 대비 할인율 】

상장일
회사명
평가액 대비 할인율(%)

상단
하단

2024-08-16
유라클
22.74%
33.78%

2024-06-27
하이젠알앤엠
19.13%
33.83%

2024-06-14
그리드위즈
43.11%
51.65%

2024-05-23
노브랜드
14.45%
32.34%

2024-05-07
코칩
9.08%
28.57%

2024-03-13
오상헬스케어
39.89%
47.91%

2024-02-06
스튜디오삼익
19.62%
29.36%

2024-02-01
이닉스
21.93%
34.71%

2024-01-29
포스뱅크
17.23%
28.26%

2024-01-26
현대힘스
24.20%
39.84%

2024-01-25
HB인베스트먼트
26.62%
37.10%

2024-01-24
우진엔텍
14.90%
25.30%

2023-12-12
LS머트리얼즈
14.36%
31.49%

2023-12-06
케이엔에스
21.53%
32.23%

2023-11-28
에이에스텍
21.96%
34.44%

2023-11-24
한선엔지니어링
22.68%
32.99%

2023-11-21
에코아이
15.60%
30.70%

2023-11-20
스톰테크
26.60%
38.20%

2023-11-15
캡스톤파트너스
14.87%
24.32%

2023-11-13
에스와이스틸텍
20.00%
36.00%

2023-11-13
에이직랜드
30.96%
38.38%

2023-11-09
비아이매트릭스
15.53%
30.12%

2023-11-09
메가터치
19.83%
29.85%

2023-11-02
유투바이오
13.13%
26.49%

2023-11-02
유진테크놀로지
30.55%
38.69%

2023-10-26
워트
12.43%
21.81%

2023-10-20
에스엘에스바이오
7.55%
19.35%

2023-10-19
신성에스티
29.30%
37.78%

2023-10-18
퓨릿
28.00%
40.50%

2023-10-06
레뷰코퍼레이션
22.43%
32.42%

2023-10-04
한싹
20.00%
35.30%

2023-09-27
밀리의서재
38.16%
46.23%

2023-09-25
인스웨이브시스템즈
38.96%
49.14%

2023-08-17
빅텐츠
21.56%
28.38%

2023-08-10
코츠테크놀로지
23.69%
33.65%

2023-08-04
엠아이큐브솔루션
24.48%
35.81%

2023-07-27
에이엘티
24.48%
38.48%

2023-07-24
뷰티스킨
6.69%
18.36%

2023-07-14
필에너지
20.70%
30.50%

2023-06-29
시큐센
13.95%
28.29%

2023-06-08
마녀공장
37.32%
46.28%

2023-06-02
나라셀라
21.52%
34.60%

2023-06-01
진영
31.40%
41.20%

2023-05-24
기가비스
39.00%
47.14%

2023-05-17
트루엔
23.47%
36.22%

2023-04-27
토마토시스템
21.35%
35.52%

2023-03-29
LB인베스트먼트
19.78%
30.79%

2023-03-13
금양그린파워
33.41%
44.23%

2023-03-03
나노팀
22.21%
31.19%

2023-03-02
바이오인프라
25.64%
36.26%

2023-02-20
이노진
6.60%
22.17%

2023-02-09
꿈비
13.18%
22.83%

2023-02-07
스튜디오미르
20.80%
38.00%

2023-02-03
삼기이브이
10.98%
25.51%

2023-01-27
미래반도체
10.72%
21.14%

2023-01-19
한주라이트메탈
32.20%
40.95%

평균
22.19%
33.87%

대표주관회사인 신영증권㈜은 제닉스㈜의 공모희망가액 범위를 산출함에 있어 주당 평가가액을 기초로 하여 2023년
이후 수익성·매출액 기준으로 코스닥시장에 신규 상장한 법인들
의
희망 공모가액 산출을 위하여 적용한 할인율인 33.87% ~ 22.19%를 참고하였습니다.

다만, 비교평가모형의 한계, 증시 변동 위험성 등을 고려하여 평균 공모 할인율 대비 보수적 수치인 36.95% ~ 23.44%의 할인율을 적용하여 공모희망가액을 28,00
0원 ~ 34,000원으로 제시하였습니다.

2023년 이후 코스닥 시장 상장을 완료한 기업들의 제시 할인율을 참고하였으나, 다양한 대내외적인 변수에 따라 기업간 할인율이 상이하게 책정되므로 금번 공모시 제시된 할인율은 동 기업들의 평균 할인율과는 차이가 있으니 투자자께서는 이 점에 유의하시기 바랍니다.

또한, 해당 가격이 향후 코스닥시장에서 거래될 주가수준을 의미하는 것은 아님을 유의하시기 바랍니다.
상기 주당 평가가액은 대표주관회사의 주관적인 판단요소(유사회사 선정, 가치평가방법의 선정 및 적용방법, 유사회사의 기준주가 선정 등)들이 반영되어 있으며, 경기 변동의 위험, 동사의 영업 및 재무에 관한 위험, 동사가 속한 산업의 위험 등이 반영되지 않은 상대적 평가가액임을 유의하시기 바랍니다.대표주관회사인 신영증권㈜는 상기 제시한 공모희망가액을 근거로 수요예측을 실시
하였으며, 시장상황 등을 고려하여 발행회사와 합의 후 공모가격을 40,000원으로 확정하였습니다.

다. 유사회사의 사업 개요

(1) 로체시스템즈
로체시스템즈는 1997년 10월 28일 설립되어 반도체 및 디스플레이 물류이송장비를 전문적으로 생산하는 AMHS 전문기업입니다. 회사의 사업부문은 크게 FPD 장비, 반도체 장비
, GCM 장비 및 모듈장비로 구분되며, FPD 및 반도체 생산장비에 관한 물류 기술을 기반으로
자동화 물류장비를 개발 및 생산하고 있으며, 세계 최초로 FPD 생산공정에 적용되는 Laser를 이용한 Glass Cutting Machine을 개발하여 판매하고 있습니다.
회사의 주요 거래처는 삼
성디스플레이, 삼성전자(주), Samsung Display Vietnam, 및 에스케이하이닉스㈜ 등 대기업 및 그 계열사로, 다년간의 업력을 바탕으로 물류 자동화를 책임지는 기업으로 성장하고자 노력하고 있습니다.2021년~2024년 반기 말 기준 로체시스템즈의 매출 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만 원)

사업부문
매출구분
품 목
2024년 반기
2023년
2022년
2021년

제조
제품
FPD
수출
-
901
227
17

내수
24,650
9,988
24,054
7,064

합계
24,650
10,889
24,281
7,081

Module
수출
75
10,371
31,441
24,837

내수
-
2,369
4,296
-

합계
75
12,741
35,737
24,837

반도체
수출
21,865
26,230
47,950
34,987

내수
8,719
34,426
22,642
27,865

합계
30,584
60,656
70,592
62,852

GCM외
수출
677
5,818
1,634
6,421

내수
3,618
26
76
24

합계
4,296
5,844
1,710
6,445

기타
수출
265
743
-
-

내수
1,118
7,000
672
-

합계
1,383
7,743
672
-

제품계
수출
22,882
44,064
81,252
66,262

내수
38,106
53,809
51,740
34,953

합계
60,988
97,873
132,992
101,214

기타
상품
제어기기
수출
-
-
-
-

내수
50
255
271
331

합계
50
255
271
331

상품기타
수출
1,497
1,982
3,479
1,424

내수
1,495
2,686
2,267
1,634

합계
2,992
4,668
5,746
3,058

상품계
수출
1,497
1,982
3,479
1,424

내수
1,546
2,941
2,538
1,965

합계
3,043
4,923
6,017
3,389

용역
A/S, 교육 외
수출
262
616
2,950
3,452

내수
799
1,857
2,617
2,145

합계
1,061
2,473
5,567
5,597

합 계
수출
24,641
46,662
87,681
71,137

내수
40,451
58,607
56,895
39,063

합계
65,092
105,269
144,576
110,200

(2) 현대무벡스

현대무벡스는 2019년 2월 18일 설립되어 물류의 반송, 분류, 저장 및 이동을 담당하는 물류 자동화 사업, 지상 및 지하역사에 적용되는 안전문을 제조하는 승강장안전문(PSD) 사업, 터미널 및 컨테이너를 관리하는 항만 및 선박의 운영과 안전 등 해상업무를 관리하는 선박솔루션, 구매/제조/유통과 연계된 창고관리 솔루션을 제공하고 있는 IT 서비스 사업을 영위하고 있습니다.회사는 스토리지, 반송, 셔틀, 분류, 피킹, 무인반송 등 물류자동화 전 공정에 대응 가능한 제품 라인업을 보유하고 있으며, 설계부터 시공, 유지보수까지 물류자동화와 관련된 토탈 솔루션을 제공하고 있습니다.

2021년~2024년 반기 말 기준 현대무벡스의 매출 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만 원)

매출유형
품 목
2024년 반기
2023년
2022년
2021년

제품 및서비스
물류자동화
냉동냉장 등
수출
16,146
19,582
30,894
39,524

내수
75,352
182,024
103,516
117,642

소계
91,497
201,606
134,410
157,166

승강장안전문
완전밀폐형 등
수출
13,613
13,455
48
179

내수
16,044
22,931
25,555
28,838

소계
29,657
36,386
25,603
29,017

IT서비스
시스템 구축/운영
수출
77
132
1,456
3,409

내수
12,225
29,714
48,988
50,496

소계
12,302
29,846
50,444
53,904

합 계
수출
29,835
33,169
32,398
43,112

내수
103,622
234,669
178,058
196,976

합계
133,457
267,838
210,456
240,088

(
3) 링
크제니시스

회사는 1998년 10월 16일 설립되어 Smart Factory의 필수요소인 공정 자동화시스템의 구축 사업을 영위하고 있습니다. 회사는 2차전지, 반도체/디스플레이, 석유화학, 식품, 자동차 등 다양한 산업의 자동화장비를 제조하여 납품하고 있으며, 20여년간 축적된 자동화 장비 제어기술과 설계 능력을 바탕으로 고객사별 공정 환경과 제품 특성에 맞게 Customizing 제작해 공급하고 있습니다.특히, 2차전지 전체 공정 Full 자동화시스템을 세계 최초로 개발해 글로벌 2차전지 제조사들의 생산 공장(국내, 북미, 유럽, 중국, 동남아 등) 전역으로 공정 자동화시스템을 납품하고 있으며, LG에너지솔루션, 삼성 SDI, 얼티엄셀즈 등 글로벌 배터리 제조사를 주요 고객사로 공장의 기획 및 설계 단계부터 협력을 수행하여 전반적인 물류공정에 대한 자동화 시스템을 구축하고 있습니다.

2021년~2024년 반기 말 기준 링크제니시스의 매출 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만 원)

매출 유형
품 목
2024년 반기
2023년
2022년
2021년

용역
개발 SI
수 출
266
619
-
-

내 수
3,548
6,698
8,599
8,520

소 계
3,814
7,317
8,599
8,520

HW제품(제품용역)
수 출
-
-
-
-

-
-
-
-

내 수
-
-
1
-

소 계
-
-
1
-

소계
수 출
266
619
-
-

내 수
3,548
6,698
8,601
8,520

소 계
3,814
7,317
8,601
8,520

제품
XComPro/XGemPro
수 출
351
607
721
514

내 수
2,279
3,655
5,773
5,295

소 계
2,631
4,262
6,493
5,809

MAT
수 출
-
-
-
-

-
-
-
-

내 수
-
50
70
24

소 계
-
50
70
24

기타(EDA,H/W, XEI,VLAD)
수 출
-
-
52
-

-
-
40
-

내 수
97
1,156
483
964

소 계
97
1,156
535
964

소계
수 출
-
607
772
514

내 수
-
4,861
6,325
6,283

소 계
-
5,468
7,098
6,797

기타
계측기 렌탈및 상품
수 출
-
-
-
-

-
-
-
-

내 수
910
1,409
1,569
713

합 계
910
1,409
1,569
713

합 계
수 출
617
1,226
772
514

내 수
6,834
12,968
16,496
15,517

합 계
7,452
14,194
17,268
16,030

라. 기상장(등록)기업과의 비교참고 정보

대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜의 지분증권 평가를 위하여 산업 및 사업 유사성, 영업성과 시현, 일반기준, 평가결과 유의성 검토 등을 통해
총
3
개사를 제닉스(주)의 기업가치 산정을 위한 최종 비교기업으로 선정하였습니다. 하지만, 최종 선정된 비교기업들은 제닉스㈜와 일정 수준의 사업 구조, 시장점유율, 인력 수준, 재무안정성, 경영진, 경영전략 등에서 차이가 존재합니다. 투자자들은 비교기업 현황, 참고 정보 등을 기반으로 투자의사 결정을 하는 경우 이와 같은 차이 사항에 유의하시기 바랍니다.유사회사의 주요 재무현황은 금융감독원 전자공시시스템 홈페이지 (http://dart.fss.or.kr) 에 공시된 각 사의 공시자료를 참조하여 작성하였습니다.

(1) 유사회사의 주요 재무현황

[동사 및 유사기업 2024년 반기 요약 재무 현황]

[단위: 백만원]

구 분
동사
로체시스템즈㈜
현대무벡스㈜
㈜링크제니시스

회계기준
K-IFRS 개별
K-IFRS 연결
K-IFRS 연결
K-IFRS 연결

해당연도
2024년 반기
2024년 반기
2024년 반기
2024년 반기

[유동자산]
38,158

75,231

168,872

38,577

[비유동자산]
23,231

66,889

92,083

10,955

자산총계
61,389

142,120

260,955

49,532

[유동부채]
26,515

26,319

83,915

2,748

[비유동부채]
3,936

6

14,155

616

부채총계
30,451

26,324

98,070

3,365

[자본금]
398

7,648

11,771

1,147

자본총계
30,938

115,796

162,885

46,167

매출액
30,740

65,092

133,457

7,452

영업이익
2,892

7,579

9,019

(61)

당기순이익
3,445

4,922

6,167

768

[동사 및 유사기업 2023년 요약 재무 현황]

[단위: 백만원]

구 분
동사
로체시스템즈㈜
현대무벡스㈜
㈜링크제니시스

회계기준
K-IFRS 개별
K-IFRS 연결
K-IFRS 연결
K-IFRS 연결

[유동자산]

38,699

77,783

162,869

39,200

[비유동자산]

20,297

58,998

86,064

8,684

자산총계

58,996

136,781

248,933

47,885

[유동부채]

34,747

25,149

77,217

2,374

[비유동부채]

4,064

3

10,983

528

부채총계

38,811

25,151

88,200

2,902

[자본금]

398

7,648

11,755

1,147

자본총계

20,185

111,630

160,733

43,703

매출액

61,300

105,269

267,838

14,194

영업이익

3,189

11,926

4,143

1,398

당기순이익

3,132

8,866

4,207

1,255

(2) 유사회사의 주요 재무비율

[동사 및 유사기업 2024년 반기 주요 재무비율]

구 분
동사
로체시스템즈㈜
현대무벡스㈜
㈜링크제니시스

성장성 비율
매출액증가율
(11.67%)
14.85%
36.86%
2.78%

영업이익증가율
99.56%
0.67%
흑자전환
적자전환

당기순이익증가율
191.82%
(10.57%)
흑자전환
(47.92%)

총자산증가율
4.06%
3.90%
4.83%
3.44%

활동성 비율
총자산회전율
1.02
0.47
0.52
0.15

재고자산회전율
3.77
3.21
45.74
23.23

매출채권회전율
3.48
3.40
1.04
4.55

수익성 비율
매출액영업이익률
9.41%
11.64%
6.76%
(0.82%)

매출액순이익률
11.21%
7.56%
4.62%
10.31%

총자산순이익률
11.45%
3.53%
2.42%
1.58%

자기자본순이익률
22.27%
1.08%
0.95%
0.42%

안정성 비율
부채비율
98.43%
22.73%
60.21%
7.29%

차입금의존도
19.95%
0.79%
4.08%
0.42%

유동비율
143.91%
285.85%
201.24%
1,403.66%

(자료)
DART

주1)
연결재무제표 작성 법인의 경우 연결재무제표 수치를 기준으로 기재하였습니다.

주2)
연결법인의 당기순이익은 지배지분순이익을 적용하였습니다.

주3)
성장성 지표는 전년동기대비 재무비율이며, 활동성 지표 및 총자산 순이익율, 자기자본 순이익율은 2024년 반기기(누적) 기준 재무수치를 연환산하여 산출하였습니다.

[동사 및 유사기업 2023년 주요 재무비율]

구 분
동사
로체시스템즈㈜
현대무벡스㈜
㈜링크제니시스

성장성 비율
매출액증가율
18.50%
(27.19%)
27.27%
(17.80%)

영업이익증가율
70.81%
(54.89%)
(65.91%)
(61.59%)

당기순이익증가율
673.73%
(56.22%)
(54.50%)
(34.93%)

총자산증가율
7.29%
2.26%
13.44%
0.91%

활동성 비율
총자산회전율
1.08
0.78
1.14
0.30

재고자산회전율
3.08
4.55
182.44
37.67

매출채권회전율
3.63
6.63
2.24
7.12

수익성 비율
매출액영업이익률
5.20
11.33%
1.55%
9.85%

매출액순이익률
5.11%
8.42%
1.57%
8.84%

총자산순이익률
5.50%
6.55%
1.80%
2.63%

자기자본순이익률
15.52%
8.21%
0.67%
0.71%

안정성 비율
부채비율
192.28%
22.53%
54.87%
6.45%

차입금의존도
27.78%
1.62%
9.01%
0.30%

유동비율
111.37%
309.29%
210.92%
1,651.07%

(자료)
DART

주1)
연결재무제표 작성 법인의 경우 연결재무제표 수치를 기준으로 기재하였습니다.

주2)
연결법인의 당기순이익은 지배지분순이익을 적용하였습니다.

【 재무비율 산정방법 】

구 분
산 식
설 명

[안정성 비율]

유동비율
당기말 유동자산 ──────── ×100 당기말 유동부채
유동비율은 유동부채에 대한 유동자산의 비율, 즉 단기채무에 충당할 수 있는 유동성 자산이 얼마나 되는가를 나타내는 비율로서, 여신취급시 수신자의 단기지급능력을 판단하는 대표적인 지표로 이용되어 은행가비율(Banker's ratio)이라고도 합니다. 이 비율이 높을수록 기업의 단기지급능력은 양호하다고 할 수 있습니다.

부채비율
당기말 총부채 ──────── ×100 당기말 자기자본
타인자본과 자기자본간의 관계를 나타내는 대표적인 재무구조지표로서 일반적으로 동 비율이 낮을수록 재무구조가 건전하다고 판단합니다. 그러나 이와 같은 입장은 여신자 측에서 채권회수의 안정성만을 고려한 것이며 기업경영의 측면에서는 단기적 채무변제의 압박을 받지않는 한 투자수익률이 이자율을 상회하면 타인자본을 계속 이용하는 것이 유리할 수 있습니다.

차입금의존도
당기말 차입금 등 ──────── ×100 당기말 총자본
총자본 중 외부에서 조달한 차입금 비중을 나타내는 지표입니다. 차입금의존도가높은 기업일수록 금융비용부담이 가중되어 수익성이 저하되고 안정성도 낮아지게 됩니다.

[수익성 비율]

매출액 영업이익률
당기 영업이익 ─────── ×100 당기 매출액
기업의 주된 영업활동에 의한 성과를 판단하기 위한 지표로서 제조 및 판매활동과 직접 관계가 없는 영업외손익을 제외한 순수한 영업이익만을 매출액과 대비한것으로 영업효율성을 나타내는 지표입니다. 따라서 이 지표가 높을수록 매출액이 증가할 때의 영업이익의 증가폭이 커지는 것을 의미하며, 따라서 영업의 효율성이 높은 것으로 나타납니다.

매출액 순이익률
당기 당기순이익 ──────── ×100 당기 매출액
매출액에 대한 당기순이익의 비율을 나타내는 지표입니다. 이 지표 또한 영업으로 인한 효과를 나타내는 지표이며, 매출총이익률, 매출 경상이익률과 비교하여 기타 영업외 자금조달이나 부수활동을 통해 비효율적으로 누수될 수 있는 기업의성과를 가늠할 수 있는 지표입니다.

총자산 순이익률
당기 당기순이익 ───────── ×100 (기초총자산+기말총자산)/2
당기순이익의 총자산에 대한 비율로서 ROA(Return on Assets)로 널리 알려져 있습니다. 기업의 계획과 실적간 차이 분석을 통한 경영활동 평가나 경영전략 수립 등에 많이 사용되는 지표입니다.

자기자본 순이익률
당기 당기순이익 ──────── ×100 (기초자기자본+기말자기자본)/2
자기자본에 대한 당기순이익의 비율을 나타내는 지표입니다. 자본 조달 특성에 따라 동일한 자산구성하에서도 서로 상이한 결과를 나타내므로 자본구성과의 관계도 동시에 고려해야 하는 지표입니다.

[성장성 비율]

매출액 증가율
당기매출액 ────── ×100 - 100 전기매출액
전년도 매출액에 대한 당해연도 매출액의 증가율로서 기업의 외형적 신장세를 판단하는 대표적인 지표입니다. 경쟁기업보다 빠른 매출액 증가율은 결국 시장점유율의 증가를 의미하므로 경쟁력 변화를 나타내는 척도의 하나가 됩니다.

영업이익 증가율
당기영업이익 ─────── ×100 - 100 전기영업이익
전년도 영업이익에 대한 당해연도 영업이익의 증가율을 나타내는 지표입니다.

당기순이익 증가율
당기순이익 ────── ×100 - 100 전기순이익
전년도 당기순이익에 대한 당해연도 당기순이익의 증가율을 나타내는 지표입니다.

총자산 증가율
당기말총자산 ─────── ×100 - 100 전기말총자산
기업에 투하 운용된 총자산이 당해연도에 얼마나 증가하였는가를 나타내는 비율로서 기업의 전체적인 성장척도를 측정하는 지표입니다.

[활동성 비율]

총자산 회전율
당기 매출액 ───────────── (기초총자산+기말총자산)/2
총자산이 1년 동안 몇 번 회전하였는가를 나타내는 비율로서 기업에 투하한 총자산의 운용효율을 총괄적으로 표시하는 지표입니다.

재고자산회전율
당기 매출액 ────────────── (기초재고자산+기말재고자산)/2
재고자산이 1년 동안 몇 번 회전하였는가를 나타내는 비율로서 기업의 재고자산의 소진현황을 총괄적으로 표시하는 지표입니다.

매출채권회전율
당기 매출액 ────────────── (기초매출채권+기말매출채권)/2
매출채권이 1년 동안 몇 번 회전하였는가를 나타내는 비율로서 기업의 매출채권의 회수현황을 총괄적으로 표시하는 지표입니다.

마. 과거 3년간 주관회사로서 기업공개에 참여한 기업의 기간별 수익률

상장회사명
소속시장
상장일
공모희망가
공모가
수익률

하단
상단
구분
상장일
1개월
3개월
6개월
9개월
12개월

케이엔에스
코스닥
2023-12-06
19,000
22,000
23,000
공모주식(A)
300.00%
131.30%
43.91%
54.35%
N/A
N/A

시장지수(B)
0.76%
8.11%
7.04%
6.49%
N/A
N/A

시장지수초과(A-B)
299.24%
123.19%
36.87%
47.86%
N/A
N/A

인스웨이브시스템즈
코스닥
2023-09-25
19,000
24,000
24,000
공모주식(A)
114.58%
-23.76%
-24.63%
-30.66%
-19.34%
N/A

시장지수(B)
-2.12%
-10.09%
-1.05%
6.57%
-1.79%
N/A

시장지수초과(A-B)
116.70%
-13.67%
-23.58%
-37.23%
-17.55%
N/A

큐라티스
코스닥
2023-06-15
6,500
8,000
4,000
공모주식(A)
46.25%
-24.25%
-21.88%
-43.75%
-50.43%
-71.53%

시장지수(B)
0.71%
3.03%
3.12%
-3.84%
0.99%
-1.48%

시장지수초과(A-B)
45.54%
-27.28%
-25.00%
-39.91%
-51.41%
-70.05%

나라셀라
코스닥
2023-06-02
20,000
24,000
20,000
공모주식(A)
-12.50%
-16.36%
-32.75%
-39.54%
-46.34%
-51.93%

시장지수(B)
0.50%
0.52%
6.41%
-4.23%
-0.09%
-2.21%

시장지수초과(A-B)
-13.00%
-16.88%
-39.16%
-35.31%
-46.24%
-49.72%

자람테크놀로지
코스닥
2023-03-07
16,000
20,000
22,000
공모주식(A)
94.09%
104.77%
68.18%
54.55%
6.36%
128.64%

시장지수(B)
-0.09%
7.78%
7.86%
11.00%
-0.41%
5.74%

시장지수초과(A-B)
94.18%
96.99%
60.32%
43.55%
6.77%
122.90%

에이치와이티씨
코스닥
2022-08-09
13,000
15,000
15,000
공모주식(A)
5.67%
1.00%
-12.00%
-32.07%
-38.67%
-39.27%

시장지수(B)
0.34%
-4.10%
-13.99%
-5.57%
0.60%
9.40%

시장지수초과(A-B)
5.33%
5.10%
1.99%
-26.50%
-39.27%
-48.67%

스코넥엔터테인먼트
코스닥
2022-02-04
9,000
12,000
13,000
공모주식(A)
88.08%
69.62%
14.62%
5.38%
-16.92%
42.31%

시장지수(B)
1.26%
1.05%
0.95%
-7.45%
-22.17%
-14.61%

시장지수초과(A-B)
86.82%
68.57%
13.67%
12.83%
5.25%
56.92%

케이옥션
코스닥
2022-01-24
17,000
20,000
20,000
공모주식(A)
160.00%
12.50%
24.75%
30.90%
-25.33%
-10.33%

시장지수(B)
-2.91%
-10.04%
-4.56%
-16.24%
-26.98%
-22.33%

시장지수초과(A-B)
162.91%
22.54%
29.31%
47.14%
1.65%
12.00%

신영스팩7호
코스닥
2022-04-28

2,000

2,000

2,000

공모주식(A)
13.50%
11.00%
7.25%
0.75%
3.00%
9.00%

시장지수(B)
0.07%
-1.98%
-10.46%
-22.88%
-16.86%
-3.90%

시장지수초과(A-B)
13.43%
12.98%
17.71%
23.63%
19.86%
12.90%

신영스팩8호
코스닥
2022-08-26

2,000

2,000
2,000
공모주식(A)
5.25%
5.50%
0.50%
6.25%
7.50%
4.50%

시장지수(B)
-10.00%
-22.35%
-17.73%
-12.64%
-5.43%
0.87%

시장지수초과(A-B)
15.25%
27.85%
18.23%
18.89%
12.93%
3.63%

신영스팩9호
코스닥
2022-12-27

2,000

2,000
2,000
공모주식(A)
-0.75%
1.50%
2.00%
6.25%
4.75%
4.00%

시장지수(B)
-21.02%
-16.86%
-7.17%
-1.96%
-5.67%
-3.57%

시장지수초과(A-B)
20.27%
18.36%
9.17%
8.21%
10.42%
7.57%

신영스팩10호
코스닥
2024-02-06

2,000

2,000
2,000
공모주식(A)
4.50%
6.50%
9.50%
8.25%
N/A
N/A

시장지수(B)
-9.49%
-2.35%
-2.92%
-17.80%
N/A
N/A

시장지수초과(A-B)
13.99%
8.85%
12.42%
26.05%
N/A
N/A

주)
주관회사로서 기업공개에 참여한 기업 중 공모가 포함되지 않은 스팩합병 형태의 상장 건은 제외하였습니다.

구분
상장회사의 수
평균수익률

유가증권시장
-
시장지수초과
-
-
-
-
-
-

코스닥시장
12
71.72%
27.22%
9.33%
7.43%
-9.76%
5.27%

합계
12
71.72%
27.22%
9.33%
7.43%
-9.76%
5.27%

2. 평가기관

구 분
증권회사(분석기관)

회사명
고유번호

대표주관회사
신영증권㈜
00136721

3. 평가의 개요
가. 개요대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜의 보통주 660,000주를 총액인수 및 모집(매출)하기 위하여 최근 3사업연도 결산서 및 감사보고서, 2024년도 반기 검토보고서, 사업계획서 등을 바탕으로 사업의 수익성과 성장성, 회사의 경쟁력, 재무상태, 경영능력 및 투명성, 계열회사 등에 대하여 기업실사(Due-Diligence) 를 실시하였으며, 기업실사 결과를 기초로 파악한 위험요인들을 주식가치 산정에 반영하여 평가를 수행하였습니다.
나. 평가일정

구 분
일 시

대표주관계약 체결
2023년 09월 25일

기업실사

2023년 09월 26일 ~
2024년
09월 04일

상장예비심사 청구
2024년 4월 22일

상장예비심사 승인
2024년 8월 14일

증권신고서 제출
2024년 8월 19일

정정 증권신고서 제출
2024년 9월 4일

다. 기업실사 이행상황대표주관회사인 신영증권㈜는 제닉스㈜의 코스닥시장 상장을 위하여 기업실사(Due-Diligence)를 실시하였으며, 동 기업실사의 참여자 및 일정, 실사내용은 다음과 같습니다.
(1) 대표주관회사 기업실사 참여자

소속
부서
직책
성명
실사업무분장
실사참여기간
주요경력

신영증권㈜
IB사업부
부사장
금정호
IPO 총괄 책임

2023.09.25~
2024.
09.04

기업금융업무 35년

ECM본부
본부장
정성진
IPO 진행 총괄

2023.09.25~
2024.
09.04

기업금융업무 22년

ECM본부
부서장
노길웅
기업실사 및 서류작성 실무 총괄

2023.09.25~
2024.
09.04

기업금융업무 14년

ECM본부
팀장
이찬희
기업실사 및 서류작성 실무 담당

2023.09.25~
2024.
09.04

기업금융업무 8년

ECM본부
과장
목정수
기업실사 및 서류작성 실무 담당

2023.09.25~
2024.
09.04

기업금융업무 5년

ECM본부
대리
조경희
기업실사 및 서류작성 실무 담당

2023.09.25~
2024.
09.04

기업금융업무 4년

(2) 발행회사 실사 참여자

소 속
직 책
성 명
담당업무

총괄

대표이사

배성관

경영 총괄

연구소

연구소장

박준호

연구 개발 총괄

기술영업팀
이사
장재원
기술영업총괄

경영지원실

이사

배성완

CFO

과장

김승용

회계 총괄 및 공시

과장

한정현

인사 및 총무

제조기술팀

팀장

유보람

제작 및 셋업 관리

PC
제어팀

팀장

박태정

PC

제어팀장

소재사업부

대리

권민호

분말소재 개발

(3) 기업실사 항목

항 목
세부 확인사항

모집 또는 매출에관한 일반사항

가. 당 증권 관련 정관상 근거, 청약방식, 발행가액, 발행절차 등 관련 법규를 준수여부 확인

나. 당 증권에 대한 이사회 결의 내용 확인

다. 당 증권 발행가액의 적정성 검토

라. 일반공모의 경우 공모기간과 청약방식, 최저청약금액 등이 일반투자자에게 충분한 청약기회를 제공하는지 여부

마. 주주배정의 경우 신주인수권증서 상장 등 주주 보호방안이 있는지 여부

바. 우리사주조합 배정 비율 및 절차의 관련 법규 준수 여부

사. 발행회사 주식의 최근 시세가 액면가 이하이고 발행가액이 액면가 이상인 때에 발행회사 또는발행회사의 대주주 등과 청약예정자 사이에 손실보전 등의 약정이 있는지 여부

증권의 주요권리내용
가. 당 증권의 발행과 관련하여 신주인수권, 의결권, 배당 등의 사항이 정관에 명시되어 있는지 확인나. 정관이나 관계법령에 회사의 지배권 변동을 실질적으로 제한하는 금지조항 등 특별한 조항의 존재 여부

투자위험요소
가. 발행회사의 사업위험, 회사위험, 기타 투자위험이 증권신고서에 적정하게 반영되어 있는지 여부 검토

자금의 사용목적

가. 투자대상의 실재성이 있고 자금사용 예정시기, 소요자금 산출근거, 청약미달 시 자금집행 우선순위, 미달자금 충원계획 등이 구체적인지 여부

나. 기존에 공모를 통해 조달한 자금이 공시서류에 기재된 대로 사용되었는지 여부

다. 발행회사가 과거에 횡령 등이 발생했거나, 조달자금 사용계획을 변경한 사실이 있는지 여부

라. 자금사용처가 신규사업 진출이나 타법인주식 취득인지 여부

경영능력및투명성

가. 최대주주의 지분율 및 주식보유 형태(담보 제공여부 포함), 잦은 경영진 변경, 경영권 분쟁, 주식 관련 증권 전환 또는 주식매수선택권 행사 등으로 인하여 경영권 불안정성이 대두될 가능성이 있는지 여부

나. 경영진의 불법행위가 있고 이에 대한 형집행이 종료되지 않은 경우 불법행위의 중요성과 업무 관련성에 비추어 회사경영에 불리한 영향을 미칠 가능성이 있는지 여부

다. 최대주주등이 법인인 경우 직접 방문하거나 국세청 시스템(조회시점의 과세유형 및 휴면여부, 폐업일자 등) 등을 통해 실재성을 확인할 것

라. 최근 최대주주가 변경된 경우(경영권 양수도계약이 체결된 경우 포함) 지분 인수조건 및 인수자금 조달방법 등이 타당한지 여부

마. 사외이사 선임, 경영지배인 선임, 이사진의 계열회사 이사 겸직 등과 관련하여 상법상 절차를 준수하였는지 여부

바. 최근 경영진이 변경된 경우 선임배경과 과거 근무경력(근무한 회사의 상장폐지 등 특기사항 포함), 형사처벌 내역 등에 비추어 회사 경영에 불리한 영향을 미칠 가능성이 있는지 여부

사. 정관상 이사회 의결정족수 강화, 이사 해임요건 강화 등 경영권 보호장치가 도입된 경우 효율적인 경영이 제한받을 가능성이 있는지 여부

아. 공시된 임원 외 고문, 회장, 부회장, 부사장 등 사실상 회사의 임직원으로 근무하는 사람이 있는지 여부

자. 발행회사가 최근 3년 중 최대주주등과의 거래가 있는 경우 내부통제절차 등에 명시된 관련근거가 있고 거래사유가 타당하며 거래조건이 제3자와의 거래와 비교하여 합리적인지 여부

차. 발행회사와 겸직회사간 거래내역이 있는 경우 관련 이사회 의결 절차를 준수하는 등 거래의 적절성이 확보되었는지 여부

카. 사내규정을 구비하고 있으며 내부통제절차가 관행적으로 이뤄지지 않고 문서화되어 있는지 여부

타. 사내 자금관리에 대한 내부통제제도 마련 및 운영이 타 기업사례에 비추어 적정한 수준인지 여부

파. 법인인감, 통장, 어음용지, 수표 등의 관리책임이 특정인에게 집중되지않고 업무분장 원칙에 따라 관리되는지 여부

하. 과거에 횡령 및 배임이 발생한 경우 유출 자금의 회수방안, 재발 방지를 위해 내부통제시스템이 개선되어 운영되는지 여부

거. 이사회 운영실태 관련하여 이사회의사록 원본 관리자와 관리대장 관리자가 분장되어 적절히 작성 및 관리되고 있는지 여부

너. 회사의 재무상태, 경영실적 등을 적시에 공시할 수 있는 관리조직이 구비되었는지 여부

회사의 개요

가. 직전 정기보고서 제출 이후 현재까지 발생한 회사의 주된 변동내용 확인

나. 최근 1년간 자본금의 변동내용 확인

사업의 내용

가. 발행회사가 속한 산업의 경쟁상황, 시장규모, 성장주기(Life Cycle), 정부규제 등 검토

나. 발행회사가 속한 산업에 대한 기재내용과 경쟁업계가 제출한 정기보고서 등의 기재내용의 부합 여부에 대한 검토

다. 신성장산업, 바이오산업, 녹색기술산업 등 기술평가가 기업의 가치에 중요한 영향을 미치는 경우 외부전문기관에 기술평가를 위탁할 필요성이 있는지 여부

라. 평판 리스크 존재 여부와 존재하는 경우 리스크 관리방안 검토

마. 사업의 수주현황, 수주조건 변경 추이에 비추어 영업활동이 악화될 가능성이 있는지 여부

바. 사업과 관련된 매출채권과 재고자산의 증가 추이, 주요 거래처의 신용등급 변동내역, 채권회수 추이 등에 비추어 영업활동이 악화될 가능성이있는지 여부

사. 주된 사업의 전부 또는 상당부분을 특정 거래처에 의존하는 경우 거래기간, 조건, 마진율 및 거래의 불가피성 등을고려할 때 거래의 지속 가능성 여부

아. 발행회사가 유전사업, 바이오사업, 대체에너지사업 등 투자기간이 길고 수익성이 불확실한 사업을 영위하는 경우 동 사업의 경제성을 입증할 수 있는 증빙자료 존재 여부

자. 발행회사가 기존에 제출한 정기보고서나 주요사항보고서에 기재된 사업추진계획이 현재 진행 중인지 여부

차. 발행회사의 주된 사업이 해외시장에 진출되어 있는 경우인지 여부

카. 발행회사의 주된 사업이 수출입 거래 규모가 크거나 파생상품계약이 체결되어 있는지 여부

재무에 관한 사항

가. 주요 재무지표(안정성지표, 수익성지표, 성장성지표, 활동성지표 등)의 연간추이를 동일, 유사업종의 타 기업들과 비교하여 발행회사의 재무 위험요인을 검토

나. 발행회사의 규모에 비추어 중요성이 있는 투자가 있었거나 있을 예정인 경우 투자의 진정성과 투자자금 사용내역이 구체적인지 여부

다. 차입금(회사채포함) 규모가 클 경우 차입금 만기구조(조기상환 포함),유동성, 차입금 상환일정 등을 고려하여 채무상환 불이행위험 가능성(가장 비관적인 시나리오도 가정)을 검토

라. 발행회사가 지급보증, 담보제공, 파생상품, 어음 등으로 인해 우발채무가 현실화될 우려가 있는 경우 재무안정성의 악화 가능성 검토

마. 자본잠식이 진행되고 있거나 진행될 우려가 있는 경우 자본구조의 개선을 위한 구체적인 대응방안 존재 여부

바. 자본잠식 해소 등을 위해 출자전환을 하거나 채무면제, 채무재조정 등이 발생한 경우 별도의 이면약정이 있는지 여부

사. 현금흐름 구조에 비추어 유동성이 급격히 악화될 가능성이 있는 경우 대응방안 존재 여부

아. 신용등급이 최근 3년 내 1단계 이상 하락한 경우 이로 인해 향후 자금조달계획 및 손익에 미치는 영향 검토

자. 재무정보에 활용된 재무제표의 기준일 및 단위, 기준통화가 통일되었는지 여부

차. 출자회사 등 관계회사와 발행회사의 특수관계인 등에게 대여금, 선급금을 지급한 경우 지급사유와 충당금 설정 추이에 비추어 회수 가능성이 있는지 여부

카. 자금 대여처가 원리금을 미상환하고 있음에도 불구하고, 추가로 자금대여를 하는 경우 발행회사와 대여처 간 관계파악 및 채권회수 방안이 적절히 수립되었는지 여부

타. 차, 카의 내용을 확인하기 위해 발행회사의 경영자 및 내부통제관리자, 감사와의 면담을 하였는지 여부

파. 타법인 주식 취득가액 산정근거가 합리적인지 여부

하. 타법인이 비상장회사이거나 해외소재 회사인 경우 기존 회사운영 자금의 사용내역과 재무정보에 대해 신뢰할 만한 자료가 존재하는지 여부

거. K-IFRS 적용으로 인해 기존의 재무구조와 상당한 차이가 발생하거나 발생될 것으로 예상되는지 여부

너. 발행회사가 최근 3년간 회계변경 및 오류수정을 통해 매출, 이익 등이 변경된 사실이 있는지 여부

감사인의감사의견 등
가. 최근 3개년간 회계감사인으로부터 적정의견 이외의 감사의견 받은 사실 여부 검토 및 발생 시 이에 대한 재무위험성 검토

회사의 기관 및계열회사에관한 사항
가. 발행회사가 계열회사 주식을 보유하고 있는지 여부

주주에 관한 사항

가. 직전 정기보고서 제출 이후부터 현재까지 최대주주의 지분율 변동 또는 주식 관련 증권 전환 또는 주식매수선택권의 행사 유무 검토

나. 최대주주 지분율 변동 또는 전환권 행사가 있을 경우 이로 인한 경영권 안정화 방안 마련 여부 검토

다. 최근 1년간 최대주주 변동내역 확인

임원 및 직원 등에관한 사항
'경영능력 및 투명성' 항목 검토로 갈음

이해관계자와의거래내용 등

가. 감사보고서상 관련 거래 내역의 기재 내용 검토

나. 거래조건이 다른 거래와 비교할 때 비정상적이라고 보여지는지 여부

다. 금전거래의 경우 자금 회수가 지연되거나, 적정한 충당금이 설정되었는지 여부

라. 비상장 당시 지급한 대여금이 상장 후 만기 연장되었는지 여부

기타 투자자보호를위해 필요한 사항

가. 유통주식수 증가(전환 및 행사가능 주식 포함) 및 자기주식 처분 등에 따른 주식가치 하락 가능성 검토

나. 최근 특수관계자 등에 대해 발행한 주식, 주식관련증권, 주식매수선택권 등과 관련하여 별도 약정이나 옵션부여 여부

다. 최근 제3자 배정자가 시가보다 높은 가격으로 유상증자에 참여하는 등의 경우, 제3자 배정자의 실재성 및 증자 참여의 진정성 등 검토

라. 발행회사의 관리종목 및 상장폐지 요건 해당 가능성

마. 발행회사가 금융당국 등으로부터 관련법령에 따른 제재조치를 받은 적이 있는지 여부

바. 발행회사의 임금체불 등 근로기준법 위반행위 여부

사. 발행회사의 정기보고서가 연결기준으로 작성된 경우 주요 종속회사와 관련된 위험요인 등이 충실하게 기재되었는지 확인

아. 발행회사의 소송 및 분쟁 내역 등이 있는지 여부

자. 발행회사의 횡령, 배임 등 회사의 재무에 직접적 영향을 끼치는 소송이 있는지 여부

차. 발행회사 및 임직원의 제재현황이 존재하는지 여부

카. 투자자의 합리적인 투자판단이나 의사결정에 중요한 영향을 미칠 수 있는 기존 정보(과거 공시나 언론보도 등)가 검증시점에 잘못 알려져 있거나 그 내용이 변동된 경우가 있는지 여부

(4) 기업실사 주요 일정 및 내용

일 자

기업실사내용

[대표주관계약 체결]

2023.09.25

- 대표주관계약 체결

[

기업실사 사전준비
]

2023.09.26

■ 장소
:
신영증권 회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
정성진 상무
,
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,
목정수
대리

■ 실사 내용

▶ 기업실사 범위 및 방법 협의

▶ 기업실사 참여자 구성

▶ 자료요청

-

일반사항
:
등기부등본
,
정관
,
내부규정
,
이사회 및 주주총회의사록 등

-

자본
:
설립 후 자본금 변동내역
,
주주명부 등

-

조직
/
인사
:
조직도
,
부서별 임직원현황
,
겸직현황 및 임원변경사항 등

-

연구개발
:
연구개발 인력 현황
,
지적재산권 현황 등

-

재무
:
감사보고서
,
결산서
,
세무조정계산서
,
자금 현황 등

[1

차 기업실사
]

2023.09.28~09.29

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,
목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성관 대표이사
,
배성완 이사
,
장재원 이사

■ 실사 내용

▶ 회사전반에 대한 이해

-

회사 소개 및 산업 관련 프레젠테이션

-

사업계획 및 회사현황 등에 관한 대표이사 인터뷰

▶ 지배구조 및 제반 규정 검토

-

정관 개정 필요성 검토

-

기업지배구조의 투명성 및 이사회의 독립성 검토

-

최근
3
개년 주주총회 및 이사회의사록 주요 내역 검토

-

이사회운영규정
,
위임전결규정 등 제반 규정 검토

[2

차 기업실사
]

2023.10.19

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,

목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성관 대표이사
,
배성완 이사
,
장재원 이사

■ 실사 내용

▶ 대표이사 면담

-

주요 경력 및 경영철학

-

발행회사의 연혁 등에 관한 질의

-

상장을 추진하게 된 경위 청취

▶ 회사전반에 대한 이해

-

사업계획 및 회사 현황 등에 관한 사업부문별 설명 청취 및 인터뷰

-

비즈니스모델 및 수익구조 파악

-

과거 매출액 분석 및 향후 전망에 대한 검토

-

생산 프로세스에 관한 설명 청취

-
동사의 핵심적인 역량 및 기업경쟁력 검토

[3

차 기업실사
]

2023.10.31

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,
목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성관 대표이사
,
배성완 이사
,
한정현 과장

■ 실사 내용

▶
1,2
차 실사시 이슈사항
F/U,
회사 내 규정 및 정관 개정사항 검토

▶ 상장적합성
(
외형요건 및 질적요건
)
검토

▶ 조직도
,
임원 및 직원현황
,
인사 관련 사항 등 검토

[4

차 기업실사
]

2023.11.15

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,

목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성완 이사
,
한정현 과장

■ 실사 내용

▶ 주식 관련 사항 검토

-

주주명부 및 변동사항
,
자본금 변동사항 검토

[5

차 기업실사
]

2023.12.27

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,
목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성완 이사
,
김승용 과장

■ 실사 내용

▶ 소송사건 등 기타 경영상의 주요 사항 검토

▶ 경영성과 및 재무관련 사항

-

최근
2
개년 결산자료
,
세무조정계산서
,
감사보고서 등 검토

-

주요 계정별 원장 검토

- 2023

년 실적에 대한 검토

-
결산일 이후 발생한 중요사항 확인

[6

차 기업실사
]

2024.01.12

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,
목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성완 이사
,
김승용 과장

■ 실사 내용

▶ 소송사건 진행상황
F/U

▶ 재무자료 검토

-

최근
3
개년 결산출처 및 감사보고서 초안 검토

[7

차 기업실사
]

2024.01.25~01.26

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,
목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성완 이사
,
박준호 상무
,
장재원 이사
,
박태정 팀장

■ 실사 내용

▶ 장단기 기술개발 관련
Process
및 사업계획 검토

▶ 과거 매출액 분석 및 향후 전망에 대한 검토

▶ 매출 구조에 관한 사항 검토

▶ 동사의 핵심적인 역량 및 기업경쟁력 검토

[8

차 기업실사
]

2024.02.01

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,

목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성완 이사
,
김승용 과장

■ 실사 내용

▶ 재무
/
회계 관련 사항 검토

-

주요 재무비율 검토

-

최근
3
개년 재무상황의 변동내역 및 원인 질의

-

재무제표 계정과목 점검

-

자산
,
부채
,
자본 등 세부 계정과목 등

-

수익
,
비용 등 세부 계정과목 등

-

대손충당금 및 대손상각 관련 사항

-
자본적정성 및 자산건전성 관련 사항

[9

차 기업실사
]

2024.02.13~02.14

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,
목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성완 이사
,
박준호 상무
,
유보람 팀장
,
권민호 대리

■ 실사 내용

▶ 질적 요건 검토

-

시장성 검토
:
주력시장 등의 규모 및 성장률
,
주력시장의 경쟁정도
,
매출 지속여부

-

수익성 검토
:
매출 및 이익규모
,
주력제품의 원가율 및 수익구조

-

재무상태 검토
:
우발채무 위험도
,
주요 재무비율 등

-

기술성 검토
:
지적재산권의 보유 여부

-

경영성 검토
:
경영진의 불법행위 여부
,
이해관계자 거래의 적정성
,
내부통제구조의 적정성
, 지배구조 및 안정적인 경영권 확보 여부

[10

차 기업실사
]

2024.02.22

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,

목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성완 이사
,
박준호 상무
,
장재원 이사
,
박태정 팀장

■ 실사 내용

▶ 향후 손익추정을 위한
Raw Data
수취 및 추정 근거 이해

▶ 연구개발 실적 및 계획과 향후 개발 예정 제품 관련 내용 청취

▶ 발행회사의 경쟁회사 대비 핵심 역량 및 경쟁력 검토

▶ 기타 주요 내부통제시스템 이슈 점검 및 정비 필요사항 확인

[11

차 기업실사
]

2024.02.28~02.29

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,
목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성완 이사
,
박준호 상무
,
장재원 이사
,
유보람 팀장

■ 실사 내용

-

주요 제품 연구개발 진행상황 및 상용화 계획 점검

-

내부통제시스템 정비상황 점검

-
향후 추정 실적 검토

[12

차 기업실사
]

2024.03.04~03.05

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,
목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성완 이사
,
김승용 과장
,
유보람 팀장
,
한정현 과장

■ 실사 내용

-

상장 관련 이슈사항 점검

-

상장예비심사신청서 작성 및 검토 가이드

-

향후
IPO
전략 점검

[13

차 기업실사
]

2024.03.14~03.15

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,

목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성완 이사
,
장재원 이사
,
김승용 과장
,
박태정 팀장

■ 실사 내용

-

상장예비심사신청서 중간 점검

-

이슈사항 검토

[14

차 기업실사
]

2024.03.28~2024.03.29

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,
목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성완 이사
,
장재원 이사
,
김승용 과장

■ 실사 내용

-

상장예비심사신청서 중간 점검

-

보호예수 대상자 확정

-

상장 진행에 필요한 첨부 서류 안내

[

리스크 심의위원회
]

2024.04.03

■ 장소
:
신영증권 회의실

-

증권 분석 결과에 대한 타당성 검토

-

인수에 따른 리스크 검토

-

제시 공모희망가액 내부 결정 등

[15

차 기업실사
]

2024.04.09~2024.04.10

■ 장소
:
제닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,
목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
:
배성완 이사
,
장재원 이사
,
김승용 과장
,
한정현 과장

■ 실사 내용

-

신청서 및 첨부서류 최종 점검

[

상장예비심사 신청
]

2024.04.22

-

상장예비심사신청서 제출
(
한국거래소
)

[상장예비심사 승인]

2024.08.14

- 한국거래소 코스닥시장본부 상장예비심사 승인

[16차 기업실사]2024.08.16

■ 장소
: 제
닉스 대회의실

■ 참석자

-

대표주관회사
:
노길웅 부장
,
이찬희 팀장
,
목정수
과장,
조경희
대리

-

발행회사
: 배성관 대표
, 배성완 이
사, 장재원 이

사

■ 실사 내용

- 공
모가 협의- 증권신고서 작성 및 첨부서류 검토

[증권신고서 제출]

2024.08.19

- 증권신고서 제출

[17차 기업실사]2024.08.28~2024.08.30

증권신고서 관련 추가 실사 및 자료 작성

- 보완 작성 관련 발행회사 임직원 추가 면담 실시

[정정 증권신고서 제출]2024.09.04
- 정정 증권신고서 제출

4. 기업실사결과 및 평가내용
가. 영업상황(1) 시장의 규모 및 산업의 성장잠재력동사의 주요 사업 영역은 반도체 및 디스플레이용
Stocker 및
AGV/AMR 장비로 동사가 제품의 설계부터 조립 및 납품을 일원화하여 진행하고 있습니다
. 제조 공정 및 물류 산업에서의 자동화 수요는 지속적으로 증가할 것으로 전망되고 있으며
, 2017년부터
2025년까지 글로벌 제조로봇 및 물류로봇 시장은 각각 연평균
11.2%, 41.1% 수준의 높은 연평균 성장률을 보일 것으로 전망되고 있습니다
.

[글로벌 물류 및 제조 로봇 시장 추이 및 전망]

(단위: 십억 달러)

하나증권, 물류로봇 overweight.jpg
[글로벌 물류 및 제조 로봇 시장 추이 및 전망]

(

출처
: 2023 물류 로봇 Overweight,
하나증권
)

(가) 반도체용
Stocker

Precedence Research

에 따르면 동사의 전방시장인 반도체 시장은
2023
년
784
억 달러에서 연평균
9.46%
성장하여
2032
년까지
1,760
억 달러 규모로 성장할 것으로 추정됩니다
.

[글로벌 반도체 시장 규모 전망]

(단위: 십억 달러)

precedence research.jpg
[글로벌 반도체 시장 규모 전망]

(출처: Precedence research)

동사는 반도체용
Stocker 장비를
반도체 제조공정에 제공하고 있으며 Wafer와 이를포함한 반송물을 운반하는
Stocker 장비는 반도체
CAPA 증설에 직접적인 수혜를 받고 있
습니다.삼성전자는 2010년 이후 지속적으로 최대 규모의 CAPEX 투자를 지속하고 있습니다. 2023년의 DS부문 영업 적자에도 불구하고 2024년에도 기존 CAPEX 규모와 유사한 수준의 투자가 전망되고 있으며, 이는 HBM 및 비메모리 반도체 분야에 집중될 것으로 전망됩니다.

[삼성전자 메모리 및 비메모리 반도체 CAPEX 투자]

(단위: 조 원, %)

삼성전자 capex추정, 삼성증권.jpg
삼성전자 메모리 및 비메모리 반도체 CAPEX 투자

(출처: 삼성증권)

(나)
AGV/AMR

시장조사기관인
INDUSTRY ARK
에 따르면
2022
년 기준
AGV
시장 규모는
21.4
억 달러에 달하는 것으로 추산되며
, 2023
년부터
2028
년까지 연평균
8.07%
성장하여
2028
년 기준
34.2
억 달러 규모로 성장이 전망되고 있습니다
. 한편 AMR 시장은 보다 빠른 속도로 성장이 이루어져 2022년 15.2억 달러 수준에서 연평균 17.21%성장하여 2028년 AGV시장 규모를 능가하는 38.1억 달러 수준으로 성장이 전망되고 있습니다.

[

글로벌
AGV/AMR
시장 규모 및 성장률
(2022-2028)]

(단위: 백만 달러)

구분

2022

2023

2024

2025

2026

2027

2028

CAGR

(2023-2028)

AGV
2,136.1
2,318.4
2,538.2
2,757.9
2,977.7
3,197.4
3,417.2
8.07%

AMR
1,518.4
1,720.5
2,137.6
2,554.7
2,971.9
3,389.0
3,806.1
17.21%

(출처: INDUSTRY ARK)

산업별로는 전자상거래 및 물류 등 일반물류가
AGV/AMR 시장의 성장을 견인하고 있으며 자동차
, 소비재
, 화학 및 제약 등 제조업에서의 수요가 그 뒤를 잇고 있습니다

[

글로벌
AGV/AMR
시장 산업별 규모
]

(단위: 백만 달러)

최종산업별

2022

2023

2024

2025

2026

2027

2028

CAGR

(2023-2028)

전자상거래 및 물류

1,489.4
1,665.2
1,988
2,311.7
2,636.2
2,961.5
3,287.7
14.57%

자동차

550.9
608.3
694.6
781.6
869.5
958.3
1,047.8
11.49%

항공우주

208.9
229.3
261.1
292.2
323
353
382.6
10.78%

소비재

326.4
361.8
414.2
467.1
520.2
573.8
627.9
11.66%

화학 및 제약

266.4
285.3
308.2
330.3
351.8
372.5
392.5
6.59%

일반 제조

623.7
681.5
765.1
848.4
931.5
1,014.3
1,096.8
9.98%

기타

188.7
207.5
244.7
281.4
317.5
353
388
13.33%

합 계

3,654.4

4,038.9

4,675.9

5,312.7

5,949.7

6,586.4

7,223.3

12.33%

(출처: INDUSTRY ARK)

한편
,

국내
AGV/AMR
시장 규모는
2021
년
2,852
억원에서
2026
년
14,828
억원으로 연평균
39.06%
의 높은 성장률을 보일 것으로 전망됩니다
.

[

국내
AGV/AMR
시장 규모 전망
]

(단위: 억원)

한국로봇산업협회, 국내 agv,amr 시장 규모 전망.jpg
국내 AGV/AMR 시장 규모 전망

(출처, 한국로봇산업협회)

물류 자동화 시장의 급격한 성장에 따라 동사의 제품 수요 또한 지속적으로 증가할 것으로 예상됩니다
. 동사는 산업 전반에서 활용이 가능한 자동화 장비인
Stocker와
AGV/AMR 및 그 솔루션을 제공하는 업체로 전방시장 성장
, 특히 반도체 및 물류 자동화 수요의 증가에 따라 동사 제품의 수요 또한 증가할 것으로 예상되며
, 동사가 속한 시장의 성장잠재력은 매우 높다고 할 수 있습니다
.
(2) 시장 경쟁 상황(가) 반도체 물류 자동화

동사가 속한 반도체 시장의 공장에 구축되는 자동화 물류 시스템은 그 종류와 수가 다양하며
,
반도체 물류 자동화 전문업체는 반도체 제조사에
OHT
등 자동화 물류 시스템을 종합적으로 공급하는 업체와 자동화 물류 시스템의 일부를 전문적으로 공급하는 업체로 구분됩니다
.

자동화 물류 시스템 종합 공급업체는 반도체 이송 로봇
(OHT)
을 비롯하여
Stocker, Tower Lift, AGV/AMR
등 자동화 물류 시스템 전체에 대한 개발 능력을 바탕으로 글로벌 반도체 제조사에 직접 제품을 공급하며
,
시장 내 주요 업체로는 세메스
, Daifuku, Murata
등이 있습니다
.

국내 반도체 물류 자동화 업체는 글로벌 반도체 제조사인 삼성전자와
SK
하이닉스를 대상으로 공급사가 구분되며
,
삼성전자는 계열사인 세메스
, SK
하이닉스는
Daifuku
의 자회사인 크린팩토메이션이 반도체 공정상 전반적인 물류 자동화를 수주하고 있는 상황입니다

.

국내 반도체 제조사인 삼성전자와
SK
하이닉스 대상
AMHS
종합 공급사 및
Stocker
전문업체는 다음과 같으며
,
시장 내에서 해당 업체들이 지속적으로 제품을 공급하고 있습니다
.

구 분

삼성전자

SK

하이닉스

자동화물류 시스템 종합 공급업체

세메스

크린팩토메이션

Stocker

전문 공급업체

동사
,
에이앤아이
등

에스엠코어
등

기타 공급업체 주
)

에스에프에이
,
시너스텍
,
브룩스오토메이션 등

주
) 기타 공급업체는
OHT, Stocker, Tower Lift 등
AMHS의 공급 역량은 있으나 반도체 제조사의 메인 벤더 역할을 수행하고 있지 않은 업체입니다

반도체
Stocker 시장에 진입하기 위해서는 기술을 보유한 기업을 기준으로 제품의 시운전부터 양산까지 최소
3년간의 검증 기간이 소요되며
, 기존 시장에서 경쟁하는 업체들은 다년간의 경험을 통해 물류 자동화에 대한 노하우가 축적되어 있으며 기술을 보유한 제품 양산을 위한 인력
, 대규모 생산설비가 구축되어 있는 만큼 신규 업체의 시장 진입이 제한적인 상황입니다
.

(나)
AGV/AMR

AGV/AMR

의 시장 내 경쟁은 운반물의 유형 및 무게에 따라 세분화 전문화되어 가고 있습니다
.
반도체
/LCD
산업 등
Clean
환경에서 사용
AGV/AMR
에서 일반 환경에서 사용하는
AGV/AMR
로 나뉘며
,
다시 반송 무게에 따라 소형
,
중형
,
대형으로 분류되어 산업 현장에서 사용되고 있습니다
.

국내 물류로봇 산업 내 공장물류용
AGV/AMR
은 물류로봇이 적용되는 공장 환경에 따라
,
클린물류 환경용
(
공정 내 파티클이 최소한으로 관리되어야 하는 환경으로 반도체
,
디스플레이
,
제약 공정이 대표적
) AGV/AMR
과 일반물류 환경용
(
자동차
, 2
차전지 조립공정
,
일반유통
) AGV/AMR
로 구분되며
,
각 부문별로 주요 업체들이 경쟁하고 있습니다
.

동사는 자동차
, 2
차전지 등 일반물류 환경과 반도체
,
디스플레이 등 클린물류 환경용
AGV/AMR
모두에 대한 제품 생산능력을 보유하고 있으며
,
범용적으로 활용되는 마그네틱 가이드 방식부터
SLAM
가이드 방식까지 다양한 가이드 방식의 물류로봇 뿐만 아니라 동사가 자체적으로 개발한 관제시스템 및 물류 시뮬레이션을 함께 공급하여 고객사로의 환경에 적합한 최적의 물류로봇 솔루션을 제공하고 있습니다
.

반도체 및 디스플레이 공장의 경우 생산라인내 높은 청정도 유지를 위해 고청정도
AGV/AMR
를 생산할 수 있는 자체 클린룸을 보유한 업체와 및 공정 내 폭이 좁은 이동동선으로 인해 유연한
AGV/AMR
운용이 가능한
Laser
가이드 방식의
AGV/AMR
개발 역량을 보유한 업체가 제품을 공급할 수 있습니다
.
국내 반도체 업체를 대상으로
AGV/AMR
을 납품하고 있는 업체는 동사를 포함하여 티로보틱스
,
에스에프에이
,
에스엠코어 등이 있습니다
.

자동차 공장용
AGV/AMR
의 경우
250kg
부터
5,000kg
까지 고중량물의 운송이 가능한
AGV/AMR
에 대한 설계 및 개발 역량과 생산라인별로 요구하는 유도방식이 다양하기 때문에 유선 및 무선방식 모두에 대한 기술력을 보유한 업체가 시장에 진입할 수 있습니다
.
동사를 포함하여 시스콘 로보틱스
,
모비어스가 현대차 공장에 제품을 공급하고 있습니다
반도체 Stocker 및 AGV/AMR 사업군 별 주요 경쟁사는 하기와 같습니다.

[반도체 Stocker 경쟁사 현황]

(단위: 백만원)

구분
동사
에이앤아이
크린팩토메이션

2021년
2022년
2023년

2024년
반기

2021년
2022년
2023년
2024년 반기
2021년
2022년
2023년
2024년 반기

설립일

2010

년
04
월
23
일

2000년 01월 31일
1995년 04월 07일

매출액

(원가율)

34,572(81.37%)
51,732(87.76%)
61,300(87.77%)
30,740(80.92%)
194,993(71.62%)
191,057(78.32%)
127,927(88.16%)
-
318,564(87.53%)
451,705(88.44%)
313,586(88.81%)
-

영업손익

(손익률)

1,973(5.71%)
2,293(4.43%)
3,189(5.20%)
2,892(9.41%)
8,929(4.58%)
10,620(5.56%)
-4,563(-3.57%)
-
25,867(8.12%)
36,678(8.12%)
18,142(5.79%)
-

당기순손익

(손익률)

2,626(7.60%)
936(1.81%)
3,132(5.11%)
3,962(12.89%)
9,445(4.84%)
5,709(2.99%)
-4,412(-3.45%)
-
21,769(6.83%)
29,029(6.43%)
16,608(5.30%)
-

총자산
37,967
52,048
58,996
61,389
156,197
172,068
172,430
-
209,211
296,842
264,348
-

총부채
21,263
34,962
38,811
30,451
88,660
95,999
101,367
-
97,743
167,229
132,635
-

자기자본
16,704
17,086
20,185
30,938
67,537
76,069
71,063
-
111,468
129,614
131,714
-

상장여부
비상장
비상장
비상장

주요제품

(매출비중)

Stocker 장비(61.45%), AGV/AMR 장비(30.11%)
-
-

주1) 주요제품의 매출비중은 2023년 기준입니다.

주2) 별도재무제표 기준입니다.

주3) 에이앤아이와 크린팩토메이션은 비상장사로 반기 재무정보 및 매출비중이 공시되지 않습니다.

[AGV/AMR 경쟁사 현황]

(단위: 백만원)

구분
동사
시스콘로보틱스
모비어스

2021년
2022년
2023년

2024년
반기

2021년
2022년
2023년
2024년 반기
2021년
2022년
2023년
2024년 반기

설립일

2010

년
04
월
23
일

2013년 11월 01일
2012년 05월 31일

매출액

(원가율)

34,572(81.37%)
51,732(87.76%)
61,300(87.77%)
30,740(80.92%)
9,033(105.57%)
15,032(90.86%)
28,559(91.98%)
-
12,382(95.70%)
14,782(91.14%)
30,099(110.90%)
-

영업손익

(손익률)

1,973(5.71%)
2,293(4.43%)
3,189(5.20%)
2,892(9.41%)
-3,372(-37.33%)
-4,405(-29.30%)
-4,765(-16.68%)
-
-4,429(-35.77%)
-4,942(-33.43%)
-11,993(-39.85%)
-

당기순손익

(손익률)

2,626(7.60%)
936(1.81%)
3,132(5.11%)
3,962(12.89%)
-3,022(-33.46%)
-6,213(-41.33%)
-11,540(-40.41%)
-
-4,503(36.37%)
-5,355(-36.23%)
-13,231(-43.96%)
-

총자산
37,967
52,048
58,996
61,389
9,007
48,410
59,237
-
8,542
21,506
17,398
-

총부채
21,263
34,962
38,811
30,451
5,675
40,029
12,548
-
10,689
13,135
27,134
-

자기자본
16,704
17,086
20,185
30,938
3,332
8,381
46,689
-
-2,147
8,371
-9,736
-

상장여부
비상장
비상장
비상장

주요제품

(매출비중)

Stocker 장비(61.45%), AGV/AMR 장비(30.11%)
-
-

주1) 주요제품의 매출비중은 2023년 기준입니다.

주2) 별도재무제표 기준입니다.

주3) 시스콘로보틱스와 모비어스는 비상장사로 반기 재무정보 및 매출비중이 공시되지 않습니다.

(단위: 백만원)

구분
동사
티로보틱스
코윈테크

2021년
2022년
2023년

2024년
반기

2021년
2022년
2023년
2024년 반기
2021년
2022년
2023년
2024년 반기

설립일

2010

년
04
월
23
일

2004년 10월 27일
1998년 10월 14일

매출액

(원가율)

34,572(81.37%)
51,732(87.76%)
61,300(87.77%)
30,740(80.92%)
41,322(80.27%)
52,837(75.66%)
64,123(91.21%)
25,609(90.63%)
71,760(85.35%)
133,036(91.01%)
211,244(86.81%)
83,469(83.04%)

영업손익

(손익률)

1,973(5.71%)
2,293(4.43%)
3,189(5.20%)
2,892(9.41%)
-6,911(-16.73%)
279(0.53%)
-9,409(-14.67%)
-5,490(-21.44%)
2,371(3.30%)
1,441(1.08%)
11,909(5.64%)
5,939(7.11%)

당기순손익

(손익률)

2,626(7.60%)
936(1.81%)
3,132(5.11%)
3,962(12.89%)
-11,788(-28.53%)
1,069(2.02%)
-49,919(-77.85%)
-2,539(9.91%)
3,775(5.26%)
-2,022(-1.52%)
7,838(3.71%)
10,166(12.18%)

총자산
37,967
52,048
58,996
61,389
77,006
82,308
129,964
108,381
163,776
234,335
287,185
258,374

총부채
21,263
34,962
38,811
30,451
51,794
55,403
96,618
75,356
62,671
136,410
155,605
117,211

자기자본
16,704
17,086
20,185
30,938
25,212
26,905
33,345
32,026
101,105
97,925
131,580
141,163

상장여부
비상장
상장
상장

주요제품

(매출비중)

Stocker 장비(61.45%), AGV/AMR 장비(30.11%)
자율주행로봇(60.80%)진공로봇(20.41%)진공이송모듈(15.91%)

자동화시스템
(64.88%)

2

차전지 엔지니어링 등
(32.79%)

자동화시스템 유지보수
(2.33%)

주1) 주요제품의 매출비중은 2023년 기준입니다.

주2) 별도재무제표 기준입니다.

동사의 시장 점유율은 다음과 같습니다.(1) 반도체용 Stocker

Stocker 장비 시장은

반도체 생산량 증가와 공정 자동화 확대 추세에 따라
Stocker
장비 시장도 꾸준히 성장할 것으로 예상됩니다
.
다만, 동사의 전방시장인 반도체 설비 시장 중 Stocker 장비가 차지하는 비중, Stocker 장비의 국내 시장 규모 등은 외부에 자료가 공개되어 있지 않아 명확하게 파악하기 어려운 상황입니다. 따라서, 시장 점유율 산정시 내부적인 추정을 기반으로 이를 산정하였습니다.

동사의 반도체
Stocker
가 최종 납품되는 반도체 제조사인 삼성전자는 공장별 Wafer의 생산 CAPA와 관련된 정보가 외부로 공개되지 않으며, 동사와 같이 반도체 Stocker를 삼성전자에 공급하는 경쟁사 또한 비상장사로 Stocker 장비의 납품 수량 및 금액이 공개되지 않는 상황입니다.

동사의 반도체 공정용
Stocker
가 공급되는 삼성전자 공장을 모집단으로 설정하여
,
삼성전자의 연간 웨이퍼 생산
CAPA
증설량을 바탕으로 하나의
FOUP
에 웨이퍼가
25
장 적재되고 한 대의
Stocker
에
100
개의
FOUP
이 적재되는 것을 가정하여 삼성전자의 연간
Stocker
수요량 대비 동사의
Stocker
공급실적을 비교하여 점유율을 추정하였습니다
.

[삼성전자 내 동사 Stocker 점유율 추정]

(단위: 대)

연 도
웨이퍼 증설
FOUP 수요
Stocker 수요
제닉스 공급실적
점유율

2021년
250,000장
10,000
167
95
56.8%

2022년
250,000장
10,000
167
99
59.3%

2023년
225,000장
9,000
150
96
64.0%

주) 한 대의 FOUP에 웨이퍼 25장, 한 대의 Stocker에 FOUP 100대가 적재되는 것을 가정하였습니다.

(출처: 언론보도, 동사추정)

(2) AGV/AMR

동사는
2022

년부터 본격적인
AGV/AMR
매출이 발생하였으며
,
국내
AGV/AMR
전체 시장규모 대
비 AGV/AMR
매출 실적을 바탕으로 국내
AGV/AMR
시장 점유율을 추정하였습니다

. 경쟁회사로 기재한 시스콘로보틱스,
모비어스, 티로보틱스, 코윈테크 중 티로보틱스만이 사업보고서상 AGV/AMR로 구분될 수 있는 이송로봇의 매출비중을
구분하고 있어 해당 회사를 대상으로 시장점유율을 기재하였습니다.

[AGV/AMR 국내 시장 규모 및 각 사 AGV/AMR 매출액]

(단위: 백만 원)

구분

2021년도
2022년도
2023년도

국내 시장 규모

241,581
302,575
334,968

제닉스
3,161
20,034
18,408

티로보틱스
-
-
38,985

주)

국내 시장 규모는 각 연도별 평균 환율을 적
용하였습니다
.

(2021

년
:

1,144.42

원
/$, 2022
년
: 1,291.95
원
/$, 2023
년
: 1,305.41
원
/$)

(출처:INDUSTRY ARK, DART)

[AGV/AMR 시장 점유율]

품목명
2021년도(제12기)
2022년도(제13기)
2023년도(제14기)
비고

회사명
시장점유율
회사명
시장점유율
회사명
시장점유율

AGV/AMR
제닉스
1.3%
제닉스
6.6%
제닉스
5.5%
-

티로보틱스
-
티로보틱스
-
티로보틱스
11.6%
-

동사는 현대로템과
2020
년
AGV
사업에 대한
MOU
를 체결한 이후 자동차 조립 라인 및 이차전지 생산 라인을 대상으로 다수의
AGV/AMR
을 성공적으로 운영하고 있으며 단축된 생산속도와 낮은 불량률
,
고객사의 물류 시스템과의 호환 등 지속적인 연구개발을 통한 품질 향상으로 기존 경쟁업체대비 경쟁우위를 지니고 있습니다
.

(3) 매출 현황

[매출의 우량도]

(단위 : 백만원)

구분

2021연도(제12기)

2022연도(제13기)

2023연도(제14기)

2024연도 반기(제15기)

매출액

34,572

51,732
61,300

30,740

기말 매출채권(6개월 이상)

8,429

(5,000)

11,932

(2,153)

22,076

(1,587)

13,397(2,174)

부도금액(업체 수)
-
-
-
-

매출총이익률

18.63%
12.24%
12.23%
19.08%

주) 별도재무제표 기준으로 작성되었습니다.

동사의 2021년 매출액은 34,572백만원이었으나, 2022년 자동차, 이차전지 등 제조업에서의 자동화 물류 장비 수요의 증가로 전년도 대비 매출액이 17,160백만원 증가하였습니다. 특히, AGV/AMR 장비의 대규모 프로젝트 수주에 따라 매출액이 2021년 대비 16,873백만원 증가하며 매출의 증가를 이끌었습니다. 2023년의 경우 2022년 매출액 대비 9,568백만원이 증가하였으며, 삼성전자의 P3공장의 신규 가동에 필요한 Stocker장비 수요 증가를 원인으로 매출액이 8,821백만원 증가함에 기인합니다. 2024년 반기의 경우 전년 대비 유사한 수준의 매출액을 기록하고 있습니다.

[매출 유형별 구분]

(단위 : 백만원)

구 분

제 품 명
2021년
2022년

2023년

2024년 반기

금액
비율
금액
비율
금액
비율
금액
비율

제품
Stocker
28,390
82.12%
28,847
55.76%
37,668
61.45%

21,935

71.35%

AGV/AMR
3,161
9.14%
20,034
38.73%
18,460
30.11%

2,343

7.62%

기타장비
1,326
3.84%
-
-
2,491
4.06%

1,210

3.94%

Job Change
324
0.94%
249
0.48%
1,092
1.78%

3,588

11.67%

기타매출
1,281
3.70%
2,402
4.64%
1,469
2.40%

1,630

5.30%

용역매출
90
0.26%
201
0.39%
121
0.20%

35

0.11%

합 계

34,572
100.00%
51,732
100.00%
61,300
100.00%

30,740

100.00%

주) 별도재무제표 기준으로 작성되었습니다.

동사의 매출은
Stocker 장비
, AGV/AMR 장비 및 기타 자동화 물류 장비와 유지보수를 위한 용역 매출 및 임대료 등 기타 매출로 구분됩니다.

동사의 주요 제품은 반도체 및 디스플레이용
Stocker
장비와 관제시스템을 포함한 물류 자동화 장비인
AGV/AMR
로
,

2022

년의 경우
AGV/AMR
매출
200
억원 중 자동차 및
2
차전지 생산라인에 대한 자동화 수요가 증가로 관련
AGV/AMR
매출이
150
억원 가량 발생하였습니다
.
또한
디스플레이 노광장비에 활용되는 특수
AGV/AMR
매출 또한
40
억원 가량 발생하여 따라 전년대비
AGV/AMR
매출이
169
억원 가량 증가하여 큰 폭의 매출 성장을 나타냈습니다
.

2023

년의 경우
AGV/AMR
매출액은 전년대비 다소 감소한 수준이나
, 2023
년 삼성전자의 평택
P3
공장의 신규 가동에 필요한
Stocker
수요 증가로 전년 대비
Stocker
매출이
89
억원 가량 증가하였으며
, CONVEYOR, BUFFER
등 반도체 공장에 사용되는 기타장비 매출이
25
억원 가량 발생하여
AGV/AMR
사업부의 일부 매출 감소에도 불구하고 매출액은 전년 대비
18.5%
증가하였습니다
.2024년 반기의 경우 수익성 확보를 목적으로 선별적인 수주를 수행함에 따라 AGV/AMR 장비와 관련된 매출이 2,343백만원 수준에 그쳤으나, 반도체 및 디스플레이향 Stocker 장비매출 및 개조와 관련된 Job Change 매출의 증가가 이를 상쇄하여 전년 대비 유사한 수준의 매출액을 기록하였습니다.

- 매출채권 회수 현황

[매출채권 회전율 및 회전기일]

(단위 : 회, 일)

재 무 비 율

2021년

2022년

2023년

2024년 반기
업종평균

매출채권회전율

3.40

5.15

3.63

3.48
5.36

매출채권회전기일

105.88
69.90

99.17

103.45
67.16

주1) 매출채권회전기일=360/매출채권회전율을 적용하였습니다.

주2) 매출채권 회전율 산정시 손익 관련 수치는 연환산을 금액을 기준으로 산정하였습니다.

동사의 매출채권 회전율은
2022년
5.15, 2023년 말
3.63, 2024년 반기 3.48로 업종평균
5.36 대비 열위합니다
.

동사는 주요 거래처로부터 어음의 형태로 대금을 지급받음에 따라 매출채권의 청구부터 회수까지
2
개월 가량이 소요되어 회수기일이 길게 나타납니다
.
또한
, 2022
년부터 본격적인 매출이 발생한
AGV/AMR
장비의 경우 인도 후 검수까지
3
개월 이상이 소요되어
,
해당 기간이
1~2
개월이 수준인
Stocker
대비 계약자산 잔액이 기말 시점에 크게 나타나는 구조입니다
.

2023

년의 경우
4
분기에 발생한 매출액이
167
억원 수준으로
, 2022
년
4
분기 대비
140
억원 이상 매출액이 증가하여 매출채권 규모가 증가하였습니다.
2024년의 반기의 경우 매출채권 규모가 2022년 수준으로 감소하였으나, 평균 매출채권은 유사한 수준을 유지하여 2023년과 유사한 수준의 매출채권회전율 및 매출채권회전기일을 기록하고 있습니다.

- 수익성

[연도별 이익률]

(단위 : 백만원)

구 분

2021년

2022년

2023년

2024년 반기
업종 평균

매출액

34,572
51,732

61,300

30,740

-

매출원가
28,132
45,401

53,803

24,874

-

매출원가율
81.37%
87.76%

87.77%

80.92%
78.84%

영업이익

1,973
2,293

3,189

2,892

-

당기순이익

2,626
936

3,132

3,445
-

매출액 영업이익률

5.71%
4.43%

5.20%

9.41%
8.10%

매출액 순이익률

7.60%
1.81%

5.11%

11.21%
5.92%

주) 별도재무제표 기준으로 작성하였습니다.

동사의 매출원가율은
2021년
81.37%에서
2022년
87.76%로 증가하였으며
, 이후
2023년
87.77%를 기록하였습니다
. 동사는
Stocker 매출을 통하여 지속적으로 안정적인 이익을 시현하고 있으며
, 상대적으로 대규모 프로젝트를 최근에 수행한
AGV/AMR 매출의 이익률은 낮게 나타나고 있습니다.

[제품 유형별 매출 비중 및 매출액 총이익률]

구 분
2021년
2022년

2023년

2024년 반기

매출비중
매출원가율
매출비중
매출원가율
매출비중
매출원가율
매출비중
매출원가율

Stocker
82.12%
84.69%
55.76%
80.57%
61.45%
88.56%
71.35%
86.14%

AGV/AMR
9.14%
79.29%
38.73%
98.20%
30.11%
91.00%
7.62%
78.02%

기타장비

3.84%
49.30%
-
-
4.06%
76.57%
3.94%
90.98%

Job Change
3.70%
56.40%
4.64%
91.30%
2.40%
61.61%
11.67%
65.90%

기타매출

0.94%
63.87%
0.48%
95.23%
1.78%
76.40%
5.30%
42.10%

용역매출

0.26%
-
0.39%
28.24%
0.20%
-
0.11%
0.00%

합 계

100.00%

81.37%

100.00%

87.76%

100.00%

87.77%

100.00%
80.92%

주) 별도재무제표 기준으로 작성하였습니다.

2022

년의 경우 매출 비중의
38.73%
를 차지하는
AGV/AMR
장비의 원가율이
2021
년
79.29%
에서
2022
년
98.20%
수준으로 상승함으로 인하여 매출원가율이 증가하였습니다
.
해당 기간 대규모
AGV/AMR
설비 운영 프로젝트를 대상으로 고객사 환경에 맞추어 이를 최적화하는 기간이 예상보다 장기간 소요됨에 따라 원가율이 크게 증가하였으며
, 2023
년에는 이러한 프로젝트 수주 경험을 바탕으로 설치기간을 단축하여
91.00%
수준으로 매출원가율의 개선이 이루어졌습니다
.

다만
, 2023
년의 경우
AGV/AMR
장비에 대한 이익률 개선에도 불구하고 자동차
Stocker
장비 및
Stocker
의 셋업 프로젝트에서
13
억원 가량의 손실이 발생함에 따라
Stocker
장비의 원가율이 상승하여 전반적인 이익률 수준은 전년대비 유사한 수준을 기록하였습니다
.
2024년 반기의 경우 Stocker 장비의 원가율이 일부 개선되었으며, AGV/AMR 장비에서도 상대적으로 수익성이 높은 반도체 및 디스플레이용 클린 AGV의 수주와 주요 부품의 표준화를 통하여 매출원가율을 개선하였습니다.

[매출액 대비 판매비와관리비]

(단위 : 백만원)

구 분

2021년

2022년

2023년

2024년반기

업종 평균

매출액(A)

34,572

51,732

61,300

30,740

-

판매비와관리비(B)

4,466

4,038

4,309

2,974

-

판매비와관리비%(B/A)

12.92%

7.81%

7.03%

9.67%

-

주) 별도재무제표 기준으로 작성하였습니다.

동사의 판매비와관리비는 주로 인건비성 비용
(급여
, 퇴직급여
, 복리후생비
) 및 경상연구개발비
, 감가상각비 등 고정비용이 차지하는 비중이 높습니다
. 따라서 매출이 증폭되는 시기에는 고정비 레버리지 효과가 발생하여 이익률이 증가하나
, 매출액이 급감하는 시기에는 순이익이 악화될 수 있습니다
. 하지만
, 매출이 급격하게 증가하는 시기에는 매출액 증가율보다 영업이익 증가율이 커지는 효과를 보입니다
.

실제로 동사는
2023
년 매출액이
2022
년 대비
18.50%
증가하였으나
,
영업이익은 전년도 대비
896
백만원 증가하며
39.08%
성장하였습니다
.
동사는 매출이 증가할수록 판관비는 고정되어 이익률이 증가하는 원가 구조를 가지고 있어 향후 매출 성장에 따라 이익 또한 지속적으로 증가 가능할 것으로 전망됩니다
.

나. 기술력(1) 기술의 완성도
동사의 주요 사업 영역은 반도체 및 디스플레이용
Stocker 및
AGV/AMR 장비로 동사가 제품의 설계부터 조립 및 납품을 일원화하여 진행하고 있습니다
.

(가)
Stocker 장비

동사는
2012
년부터 삼성전자향 반도체
Stocker
를 개발 및 생산하고 있으며
,
디스플레이
,
자동차와 같은 일반물류 등 클린환경과 일반 환경에서 활용되는
Stocker
모두에 대한 제조 역량을 보유하고 있습니다
.

반도체 공정용
Stocker
는 대다수의 반도체 공정에 범용적으로 사용되는
N2 Purge Stocker, Normal Stocker
등의 범용
Stocker
와 특수한 공정환경 내에서만 사용되는
Wafer Stocker, Combo Stocker, PR Stocker
등의 특수
Stocker
로 구분되며
,
동사는 범용과 특수
Stocker
모두에 대한 설계 및 제조능력을 보유하고 있습니다
.

[범용 Stocker 및 특수 Stocker]

구 분
제 품
내 용

범용
Stocker

Normal Stocker

FOUP

을 반송하는 가장 기본적인 형태의
Stocker

N2 Purge Stocker

내부
Particle 제거를 위해 질소 공급 기능이 장착된
Stocker

특
수 Stocker

Combo Stocker

다양한 종류의 반송물을 복합적으로 반송하는
Stocker

CDA Stocker

Clean Dry Air

공급 기능이 장착된
Stocker

Wafer Stocker

Open

상태의 웨이퍼를 반송하는
Stocker

PR Stocker

반도체 공정상 약품 등 부자재를 반송하는
Stocker

특히
Class 1~10
의 고청정도 클린룸 환경에서 사용되는
Wafer Stocker,
다양한 종류의 반송물을 복합적으로 다루는
Combo Stocker
등은 설계 및 제작 난이도가 급격하게 상승하며
,
클린 환경에서 사용되는
Stocker
의 경우 별도의 클린룸을 보유하여야 합니다
.

한편
,
동사는
Stocker
판매 시
Stocker
를 관제하는
Stocker Control System(SCS)
를자체적으로 개발하여
Stocker
와 같이 고객사에 이를 공급하고 있습니다
. SCS
는
Stocker
장비를 제어하기 위한 프로그램으로
Stocker
내부
Rack Master
를 최적의 동선으로 이동
,
제어하며
Stocker
선반 내 제품의 정보를 파악하여 자동으로 관리하는 시스템입니다

동사는 다양한 요구사항에 부합하는 최적의 설계역량을 바탕으로 삼성전자향 특수형
Stocker의 대부분을 개발 및 공급하고 있음에 따라 기술적 완성도는 높다고 판단됩니다
.

(나
) AGV/AMR 장비

동사는 현장 내
AGV/AMR
을 통합 제어하는 소프트웨어인
ACS(AGV/AMR Control System)
를 자체 개발하여 국산화하였으며
,
이를 통해 프로젝트 원가 절감 및 초기 셋업
,
유지보수에 소요되는 기간을 단축하였습니다
.

동사의
ACS
는 표준 프로토콜을 사용하여
MES, WMS
와 공장 내 상위 시스템과 연동하여 고객사 현장에서 운용이 가능하며
,
동사는 현장 내
100
대 이상의
AGV/AMR
을 각각 스케줄링하고
Job
을 할당할 수 있습니다
.
또한
, AGV/AMR
의 기본적인 기능을 커스터마이징 하여 공정 내 특정 구간에서 공정 환경에 적합하도록 주행 및 유도방식을 변경할 수 있는 제어기술을 개발하였으며
, AGV/AMR
분야에서 최고 수준의주행 정밀도를 구현하였습니다
.

이러한 기술력을 기반으로 동사는 현대차그룹의 미래 모빌리티 핵심기지로써 지능형
, ‘
자동화 제조 플랫폼 기반 기술 혁신
’, ‘
다품종 유연 생산 시스템 중심 제조 혁신
’, ‘
고객 경험 기반 판매 모델 구축 등 비즈니스 혁신
’
을 위한 테스트베드 역할을 수행할 싱가포르 글로벌 혁신센터
(HMGICS)
에도
AGV
를 공급하여 지속적인 운행을 수행하고 있습니다
.

또한 동사는 현대차그룹 외에도 미국 전기차 기업 루시드모터스의
Trim Line, Decking Line, IP Line, FEM Line
등 다수의 생산라인에
AGV
를 공급했으며
,
총
52
대의
AGV
동시 운영에 성공한 실적을 보유하고 있습니다
.

한편
,
디스플레이용 노광기에 활용되는
AGV
의 경우
AGV
가 노광기 설비 내부로 이동함에 따라 일반적인
AGV
대비 높은 수준의 정밀도 구현이 필요합니다
.
동사는 노광기 진입시 물리적 가이드의 활용
,
노광기 진입 이후 노광기와 연동되어 마스크 위치를 미세 조정하는 정밀 스테이지를 활용하여 일반
AGV
대비
1/10
수준의 정밀도를 구현하였습니다
.

이를 통하여 노광기 시장을 과점하고 있는 니콘과 캐논의 노광기를 사용하는
국내외 디스플레이 제조사에
AGV
를 독점적으로 공급하고 있음에 따라 높은 수준의 기술적 완성도를 보유하고 있는 것으로 판단됩니다

(2) 기술의 경쟁 우위도

동사의 주력 제품은 반도체 공정용 Stocker 및 AGV/AMR 장비이며, Stocker의 경우 삼성전자에 납품되는 수량의 60% 수준을 동사가 납품하고 있습니다. 동사는 ① 특수 Stocker 개발 역량, ②
AGV/AMR 및
ACS의 자체 개발 및 통합 공급
역량 및 ③ 디스플레이 노광장비용 고 정밀
AGV의
생산에 있어 경쟁우위가 존재합니다.

(가) 반도체 공정용 특수
Stocker
개발 역량

동사는
Stocker
사업부문에서의 오랜 업력을 통해 축적된 기술력 및 지속적인 생산설비 투자를 바탕으로 세메스를 통해 다수의
Stocker
제품을 삼성전자 반도체 공장에 구축하고 있으며 삼성전자에 도입되는 특수형
Stocker
의 대부분을 동사가 개발 및 납품하고 있는 상황입니다
.

FOUP

을 저장 및 반입
/
반출하는 기본적인 형태의
Stocker
외에 동사는
Class1~10
의 고청정 클린환경에서만 사용되는 고청정도 특수형
Stocker
를 자체적으로 개발하였습니다
.

또한 특수
Stocker
의 경우 높은 주행 정지 정밀도와 고속 주행을 위하여 톱니바퀴와 직선 기어를 활용하는
Rack & Pinion
방식이 아닌 비접촉 구동방식 적용을 통하여 오차가 거의 없는 고속
,
고정밀 구동이 가능하게 설계되었습니다
.
이러한 방식의 적용은 구동방식에 따른 파티클 발생 최소화에 의한
Cl
ass 1~10
까지의 대응 및 각종 검사 기능 적용이 가능합니다
.

한편
, 동사는
Stocker 설계시 글로벌 디지털 설계 소프트웨어 기업
의 상용화 소프트웨어를 바탕으로 기류 해석 시뮬레이션 과정을 통해
Stocker 내부 로봇이 움직일 때 발생할 수 있는 파티클의 흐름을 사전에 파악함으로써
, 파티클이 외부로 원활하게 배출될 수 있는 내부 구조 및 형상을 설계하여 제품에 적용하고 있습니다
.

(나)
AGV/AMR 및
ACS의 자체 개발 및 통합 공급
역량
동사는
AGV/AMR의 하드웨어와 현장 내 도입된 물류로봇을 관제하는
ACS 소프트웨어의 자체적인 개발을 통해 이를 내재화하여
, AGV/AMR의 하드웨어 및 소프트웨어를 통합 솔루션으로 고객사 제조현장에 공급하고 있습니다
.

제조업 공장 현장에 도입되는
AGV/AMR은 공장 내 특정 구역 내에서 설정된 경로에 따라 이동하며 주어진 작업을 수행하는데
, 이때 공장에 따라 작동되는 로봇의 대수는 적게는 수십대에서 많게는 수백대로
, 물류로봇 도입시 각
AGV/AMR 집단을 통합적으로 관제하는 시스템인
ACS는 필수적으로 적용되어야 합니다
.동사는
AGV/AMR의 하드웨어와 소프트웨어를 통합적으로 공급함으로써 유지보수시 빠른 문제 식별 및 수정 필요사항 파악을 통해
, 별도로 납품하는 업체 대비 단기간내 현장 대응이 가능하게 되며 이는 곧
AGV/AMR 사업 부문의 수익성 향상으로 직결되는 동사만의 차별화된 경쟁력입니다
.
시뮬레이션 툴은 고객사 현장에
AGV/AMR을 구축하기 전 실제 공장환경과 동일한 환경의 가상 공장을 만들어
AGV/AMR의 운용을 시뮬레이션하고
, 최종적으로 고객사 현장에 도입되어야 하는
AGV/AMR 최적 투입대수와 운영방안을 도출하여 제공합니다
.

동사가 자체적으로 개발한 시뮬레이션 툴은 상용 물류시스템 시뮬레이션 소프트웨어로 주로 활용되는
AutoMod
대비 많은 기능과 변수값을 제공합니다
.
예를 들어 시뮬레이션 상 주행 노드별 특징에 대한 변수값을 입력하는 경우
, AutoMod
는 기본적인 점유조건
,
속도
,
반송조건
,
방향 정도의 설정이 가능하다면 동사의 자체 시뮬레이션 툴에는 우회경로 설정
,
노드
Blocking
등의 설정이 가능합니다
.

(다) 디스플레이 노광장비용 고 정밀
AGV의
생산

동사는 디스플레이 노광기 시장을 과점하고 있는 일본의 캐논 및 니콘과 물류 자동화부문의 지속적인 협업을 통해 전세계 최초로 노광공정에 대응이 가능한
Mask AGV
를 개발하여
글로벌 디스플레이 제조사에 공급하고 있습니다

.

노광장비용 경우
AGV
가 노광기 설비 안으로 정밀하게 진입해야 하며
,
일반적인
AGV
가 해당 정밀도의 구현을 수행하지 못하는 상황에서
,
기존 노광공정용
MGV
(Manual Guided Vehicle)는 사람이 노광기에
Mask
를 직접 운반하는 구조였습니다
.

일
반 AGV
에 요구되는 정밀도는 주행 정밀도
±50mm,
정지 정밀도
±10mm
수준이나 동사는

AGV

가 안정적으로
Mask
를 반입할 수 있도록

GUIDE ROLLER
를 활용하고, 노광장비 내
미세 조정을 수행하는 정밀
Stage
를 활용하여 일반
AGV
대비
1/10
수준의 정밀도를 구현한 고 정밀
AGV
를 개발하였습니다
.

동사는 이러한 고 정밀
AGV
개발을 통하여 노광기 시장을 과점하고 있는 니콘과 캐논의 노광기를 활용하여 디스플레이를 제조하는
국내외 거래처에
AGV
를 독점적으로 공급하고 있습
니다. 이외에도 동사는 꾸준한 연구개발 활동을 통해 다양한 지적재산권을 보유하고 있으며, 이는 타사와 차별화되는 동사만의 경쟁력으로 작용하고 있습니다.

[동사 등록특허 현황]

번호
명칭
특허등록번호
적용 제품
특허권자
등록일자
출원국

1
자동 이송 차량 및 이의 제어 방법
10-1257566
AGV/AMR
제닉스㈜
2013-04-17
대한민국

2
고온성형에 의한 고투자율 비정질 압분자심코아 및 그 제조방법
10-1499297
소재
제닉스㈜
2015-02-27
대한민국

3
철계 비정질 합금분말 및 이를 이용한 철계 나노결정 압분자심코아
10-1607483
소재
제닉스㈜
2016-03-24
대한민국

4
시소 구조의 구륜 유닛 및 이를 구비한 자동 이송 차량
10-1760131
AGV/AMR
제닉스㈜
2017-07-14
대한민국

5
지르코늄 분말 또는 지르코늄합금 분말의 제조방법 및그에 따른 지르코늄 분말 또는 지르코늄합금 분말
10-1776111
소재
제닉스㈜
2017-09-01
대한민국

6
자동 이송 차량 시스템 및 그 제어방법
10-1783009
AGV/AMR
제닉스㈜
2017-09-22
대한민국

7
전자파의 차폐 및 흡수와 방열 특성이 우수한 자성체시트의 제조방법
10-2080088
소재
제닉스㈜
2020-02-17
대한민국

8
전자파의 차폐 및 흡수 기능이 우수한 복합 자성체 차폐시트
10-2080087
소재
제닉스㈜
2020-02-17
대한민국

9
고성능 복합 전자파 차폐시트 및 이의 제조방법
10-2082810
소재
제닉스㈜
2020-02-24
대한민국

10
이송 시스템 및 이것의 제어 방법
10-2242360
OHT
제닉스㈜
2021-04-14
대한민국

11
반도체 반송 시스템 및 이의 반송 차량 제어 방법
10-2242361
OHT
제닉스㈜
2021-04-14
대한민국

12
전자파 흡수체용 과립 분말 및 이를 이용한 전자파 차폐/흡수체의 제조 방법
10-2293279
소재
제닉스㈜
2021-08-18
대한민국

13
복합 아토마이저
10-2293284
소재
제닉스㈜
2021-08-18
대한민국

14
이송 시스템 및 이를 이용한 이송 방법
10-2351005
OHT
제닉스㈜
2022-01-10
대한민국

[동사 출원특허 현황]

번호
명칭
출원번호
적용 제품
특허권자
출원일자

1
NF3 가스 생산을 위한 무인 자동화 시스템 및 방법
10-2022-0158301
AGV/AMR
제닉스㈜, SK㈜
2022-11-23

2
무인반송차량을 이용한 독성 물질의 운송 시스템 및 방법
10-2022-0158313
AGV/AMR
제닉스㈜, SK㈜
2022-11-23

3
무인운반차의 얼라인 시스템
10-2023-0093778
AGV/AMR
제닉스㈜, SK㈜
2023-07-19

4
오토 스탁킹 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052477
Stocker
제닉스㈜
2024-04-19

5
동기화 제어 가능한 물류 로봇 유니트, 물류 로봇 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052478
AGV/AMR
제닉스㈜
2024-04-19

6
통합 관제 서버, 물류 로봇 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052479
AGV/AMR
제닉스㈜
2024-04-19

7
진입 정렬 제어 가능한 물류 로봇 유니트, 물류 로봇 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052480
AGV/AMR
제닉스㈜
2024-04-19

8
물류 로봇 유니트, 물류 로봇 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052481
AGV/AMR
제닉스㈜
2024-04-19

9
ELECTROMAGNETIC WAVE SHIELDING SHEET HAVING FLEXIBILITYAND METHOD FOR MANUFACTURING SAME (신축성과 이의 제조방법을 가지는 전자파 차단 물품 시트)
PCT/KR2018/002702
소재
제닉스㈜
2018-03-07

10
COMPOSITE MAGNETIC SHIELDING SHEET HAVING EXCELLENT FUNCTIONSOF SHIELDING AND ABSORBING ELECTROMAGNETIC WAVES ANDMANUFACTURING METHOD FOR MAGNETIC SHEET (자성 시트에 대한 차폐의 우수한 기능과 흡수성 전자파와 제작 방법을 갖는콤포자이트 자기장 차폐 시트)
PCT/KR2020/002872
소재
제닉스㈜
2020-02-28

(3) 연구인력의 수준

[제닉스 연구소 조직도]

연구소 조직도_1.jpg
연구소 조직도_제닉스

동사의 연구개발 조직은 연구소장 주도 아래
, 기구설계
1,2팀
PLC제어팀
, PC제어팀
,전장설계
1,2팀
, 기업부설연구소, 선행기술개발팀으로 구성되어 있으며
팀별 업무 수행내역은 하기와 같습니다
.

[연구소 R&R]

(단위: 명)

구 분

인원수

업무수행 내역

연구소장

1

연구개발총괄

기구설계
1팀

10

자동화 장비기획
/
개발
,
기구설계 원가관리 등

기구설계
2팀

11

자동화 장비기획
/
개발
,
기구설계 원가관리 등

전장설계
1팀

8

자동화 장비기획
/
개발
,
전장설계 원가관리 등

전장설계
2팀

9

자동화 장비기획
/
개발
,
전장설계 원가관리 등

PLC제어팀

14

관제시스템 기획
/
개발
,
장비 제어설계
,
시운전
,
원가관리 등

PC제어팀

24

관제시스템 기획
/
개발
,
장비 제어설계
,
시운전
,
원가관리 등

기업부설연구소
(소재
)

4

금속분말 제조
,
시제품 제작
,
개발 재고관리 등

선행기술개발팀
1
차세대 물류자동화 관련 연구개발, R&D전략 수립 등

합 계

82

-

동사의 연구소는 박준호 연구소장 아래 총
82명의 인원이 개발을 총괄하고 있으며 연구소는 단순 제품을 연구
/개발하는 역할뿐 아니라 제품의
TEST, 신규 제품 개발
, 공정프로그램 설계 등 동사 제품의 성능 향상 및 고객의 니즈에 맞춘 자동화 장비를 설계하고 제작하는데 기여하고 있습니다.

[주요 연구개발인력 현황]

직위

성명

담당업무

주요경력
주요연구실적

임원
(
연구소장
)

박준호

연구개발 총괄

군산대 기계설계학 학사
(
’
02)

크린팩토메이션㈜ 연구소장
(
’
04.07~
’
11.06)

제닉스㈜ 연구소장
(
’
11.07~
현재
)

삼성
AGV
개발

반도체 물류
System(OHT)
개발
6
축 다관절 로봇
System
개발

임원(선행기술개발팀장)
윤희상
Software개발

충북대학교 제어계측공학 석사('06) 박사('11)충북대학교 유비쿼터스바이오정보기술연구센터 연구원('06.11~'07.07)충북대학교 박사후연구원('11.09~'12.04)충북대학교 스마트카연구센터 연구교수('16.05~-17.06)아신테크 대표이사('12.05~'19.03)모비어스앤밸류체인 AMR연구소 상무이사('19.04~'23.04)모
비어스앤밸류체인 AMR연구소 상무이사('23.08~'23.11)

제닉스㈜ 선행기술개발팀장(
24.07 ~
현재)

청각진단기, 편광필름검사장비 개발무궤도 무인운반차의 제어기 개발 (특허 : 101408383)삼성 반도체 케미컬공장 무인지게차 개발세종이브이 AGV 개발 (Color Guide)엠에스오토텍 특수팔레트 이송 무인지게차 개발자율주행 차량용 VCU개발BYD지게차 기반 무인지게차 개발하이브리드 AMR 개발 총괄(현대차, 브라질 공장)

수석연구원
(
부장
)

김OO

기구개발

동양공업대 기계설계공학 전문학사
(
’
04)

크린팩토메이션㈜ 기구설계 연구원
(
’
05.05~
’
10.04)

제닉스㈜ 기구설계 연구원
(
’
10.05~
현재
)

삼성
Bare Reticle Stocker
개발

삼성 주행
Stocker
프로토타입 개발
LG CF Mask AGV, Stocker
개발
Hugel Vial AGV
개발

수석연구원
(
부장
)

이OO

기구개발

영진전문대 기계공학 전문학사
(
’
05)

영진 자동화기술연구소 연구원
(
’
05.02~
’
06.11)

크린팩토메이션㈜ 기구설계연구원
(
’
06.12~
’
11.02)

제닉스㈜ 기구설계 연구원
(
’
11.03~
현재
)

삼성
OHT Rail
개발
LG Photo Mask AGV, Stocker
개발
Avatec
식각
AGV
개발
Hugel Vial Charger
개발

수석연구원
(
부장
)

이OO

기구개발

영진전문대 컴퓨터자동화공학 전문학사
(
’
04)

PDT

기구설계 연구원
(
’
03.10~
’
05.10)

크린팩토메이션㈜ 기구설계 연구원
(
’
06.01~
’
13.04)

제닉스㈜ 기구설계
2
팀장
(
’
13.08~
현재
)

삼성
OHT Vehicle
개발
Reticle Mask Sorter
개발

반도체 물류
System(OHT)
개발
Wheel Type
주행형
Stocker
개발
Smart Stocker
개발

수석연구원
(
부장
)

박OO

Software
개발

중앙대 응용소프트웨어공학 석사
(
’
05)

디엔씨엔지니어링 소프트개발 연구원
(
’
04.08~
’
09.03)

인포피아 소프트개발 연구원
(
’
09.04~
’
13.07)

영우
DSP
소프트개발 연구원
(
’
13.07~
’
16.11)

엠빛 소프트개발 연구원
(
’
16.11~
’
17.10)

씨케이피 소프트개발 연구원
(
’
17.10~
’
22.10)

제닉스㈜ 소프트개발
PC
제어팀장
(
’
22.11~
현재
)

AGV/AMR

운영 소프트웨어 개발

12

인치 웨이퍼 검사장비 소프트웨어 개발

LCD Pellicle

공정 설비 소프트웨어 개발
OLED
검사 장비 소프트웨어 개발

전공정
OLED
검사 장비 소프트웨어 개발

소
/
중
/
대형 에지글라인더 및 스크라이버 언로더 소프트웨어 개발

생체정보 측정 및 분석프로그램 개발을 통한 서비스 모델 개발

혈액분석 기반 진단기기 개발 및 통신 인터페이스 개발
AI
기반 개인 적응형 휴대용
U-Health
독립 컨트롤
Terminal Unit
개발

초고감도 라만검색기 개발

책임연구원
(
차장
)

김OO

Software
개발

호서대 정보제어공학 학사
(
’
08)

크린팩토메이션㈜ 소프트개발 연구원
(
’
08.03~
’
10.06)

제닉스㈜ 소프트개발 연구원
(
’
10.07~
현재
)

Mask Stocker S/W

개발

(LGD)

AGV/AMR

주행
System Software
개발
6
축 로봇을 탑재한
SUS guide AGV S/W
개발
(
삼성

)

QR(spot) Guide AGV S/W

개발
(
현대차

)

Magnet+QR(spot) hybrid guide AGV S/W

개발
(
현대차

)

Siemens PLC

를 이용한
ACS S/W
개발
(
루시드
)

책임연구원
(
차장
)

음OO

Software
개발

호서대 정보제어공학 학사
(
’
08)

크린팩토메이션㈜ 소프트개발 연구원
(
’
08.03~
’
10.06)

제닉스㈜ 소프트개발 연구원
(
’
10.07~
현재
)

AGV

관제
Host Middleware S/W
개발
(LGD, Posco,
현대차

)

LCD Crate/Pallet

물류
Conveyer S/W
개발

(LGD)

Local AGV

관제 시스템
S/W
개발
(LG
화학
,
휴젤
,
유성정밀

)

Vial Sorter S/W

개발
(
휴젤

)

LCD Mask Stocker S/W

개발

(SDC)

반도체
PR Stocker S/W
개발
(
삼성전자

)

반도체
PR
물류 통합 관제
S/W
개발
(
삼성전자

)

FDC

시스템
S/W
개발
(SDC)

책임연구원
(
차장
)

도O

Software
개발

호서대 정보제어공학 학사
(
’
07)

플러스테크놀러지 기술영업
(
’
04.04~
’
05.02)

크린팩토메이션㈜ 소프트설계 연구원
(
’
06.11~
’
10.06)

제닉스㈜ 소프트개발 연구원
(
’
10.07~
현재
)

LCD AGV

관제 시스템
S/W
개발
(LGD,
삼성디스플레이

)

AGV

관제 트래픽 시뮬레이터
S/W
개발
(
공용

)

PR Stocker CIM S/W

개발

(SAMSUNG)

LCD Stocker CIM S/W

개발

(CSOT, BOE, TIANMA)

스마트 물류
AGV
관제 시스템
S/W
개발
(
현대차
,
풍산
)

책임연구원
(
차장
)

박OO

Software
개발

충주대 정보제어학 학사
(
’
09)

크린팩토메이션㈜ 소프트개발 연구원
(
’
08.08~10.06)

제닉스㈜ 소프트개발 연구원
(
’
10.07~
현재
)

Vail AGV S/W

개발
(
휴젤

)

Mask AGV S/W

개발
Laser Navigation guide AGV S/W
개발

(LG,CSOT,TIANMA)

AGV DD type, QD Type

주행
S/W
개발

(LG,CSOT,TIANMA)

무인운반차의 얼라인 시스템 특허출원
(SK
공동
)

책임연구원
(
차장
)

유OO

기구개발

공주대 산업환경학 석사
(
’
10)

한국세라믹기술원 품질 연구원
(
’
09.12~
’
11.01)

범우이엔알 생산관리 대리
(
’
11.02~
’
13.03)

제닉스㈜ 제조기술 팀장
(
’
13.06~
현재
)

저가형
SLAM AGV
개발
QD
고속화
AGV
개발
4
륜
AMR
개발

선임연구원
(
과장
)

권OO

기구개발

강원대 기계메카트로닉스공학 학사
(
’
15)

제닉스㈜ 기구설계 연구원
(
’
15.10~
현재
)

Bare Mask AGV, Rotator+Flipper

개발
SKC CMP PAD AGV
개발

풍산 고하중
AGV
개발
LUCID AGV
개발

선임연구원
(
과장
)

김OO

Software
개발

호서대 시스템제어공학 학사
(
’
15)

제닉스㈜ 소프트개발 연구원
(
’
14.10~
’
17.02)

푸드테크 소프트개발 연구원
(
’
17.04~
’
18.04)

제닉스㈜ 소프트개발 연구원
(
’
18.05~
현재
)

POS

기
S/W
개발
MIC S/W
개발
(
삼성전자

)

6

축 로봇을 탑재한
SUS guide AGV S/W
개발
(
삼성전자

)

QR(spot) Guide AGV S/W

개발
(
현대차

)

Magnet+QR(spot) hybrid guide AGV S/W

개발
(
현대차
)

선임연구원
(
과장
)

안OO

기구개발

한국산업기술대 기계공학 학사
(
’
15)

제닉스㈜ 기구설계 연구원
(
’
15.07~
현재
)

삼성
PR
저장장치 개발
BOE Tray Stocker
개발
GVO 6G Rack Master
개발

현대
SF Body AGV
개발

선임연구원
(
과장
)

최OO

기구개발

한국산업기술대 기계공학 학사
(
’
15)

제닉스㈜ 기구설계 연구원
(
’
16.01~
현재
)

MGZ Conveyor

개발
Tray Conveyor
개발
Smart Stocker
개발

선임연구원
(
대리
)

이OO

전장개발

단국대 전기전자학과 학사
(
’
05)

디지아이 자재관리 사원
(
’
17.04~
’
19.01)

제닉스㈜ 전장설계 연구원
(
’
19.01~
현재
)

CSOT Stocker

전장 개발

삼성
/CCMR AGV
전장 개발

삼성
/Foup Stocker
개발

전임연구원
(
대리
)

전OO

Software
개발

호서대 디지털제어공학 석사
(
’
22)

제닉스㈜ 소프트개발 연구원
(
’
22.02~
현재
)

QR(spot) Guide AGV S/W

개발
(
현대차

)

라인 기반 랜드마크에 의한 모바일 로봇
SLAM
에 관한 연구
:
확장 칼만 필터 기반의
SLAM
알고리즘

레이저 관측 정보 관리에 의한
RBPF-SLAM
의 위치 정밀도 개선

수석연구원
(
부장
)

최OO

소재부문개발

고려대 금속공학 박사
(’98)

포스코
SPS
소재개발 연구원
(’95.07~’00.07)

한국전력연구원 소재개발 선임연구원
(’01.06~’04.03)

제
4
기한국 소재개발 연구소장
(’04.04~’19.09)

포스코
TMC
철강소재 팀리더
(’19.09~’20.03)

제닉스㈜ 소재개발 연구소장
(’20.03~
현재
)

지속적 항균기능 유지 소재의 의자
&
소파 제품 기술개발

고효율 저철손 분말기반
Fe-6.5Si
계 전기강판 개발

전장부품 인덕터용
1MHz
급 고주파 전력변환 미세분말 제조기술과 몰드형 분말성형품 기술개발

전임연구원
(
대리
)

권OO

소재부문개발

금오공과대 신소재공학 학사
(’18)

제닉스㈜ 소재개발 연구원
(’18.06~
현재
)

친환경 자동차 전자파 방호용 비정질 복합
Sheet
개발

복합분사법에 의한 비정질
(
나노결정
)
금속합금 분말의 양산기술 개발

지속적 항균기능 유지 소재의 의자
&
소파 제품 개발

고성능 비정질
(
나노결정
)
압분자심코아의 제조를 위한 열간성형기술 개발

고효율 저철손 분말기반
Fe-6.5Si
계 전기강판 개발

전장부품 인덕터용
1MHz
급 고주파 전력변환 미세분말 제조기술 개발

(4) 기술의 상용화 경쟁력

동사의 주력제품인 반도체용
Stocker
장비는 주로 삼성전자에 납품되고 있으며
, AGV/AMR
은 현대모비스
, LUCID
등 자동차 회사 및
SK
온 등 이차전지 제조사에 주로납품되고 있습니다
.
동사는
AGV/AMR
설계 기술력과
100
대 이상의 물류로봇 제어가 가능한
ACS
기술력을 바탕으로 다수의 고객사에 물류로봇시스템을 공급하고 있으며
,
설립 이후
2023
년까지
754
대의
AGV/AMR
을 납품한 레퍼런스를 바탕으로
AGV/AMR
사업을 지속적으로 강화하고 있습니다
.

특히
, Stocker
장비는 삼성전자의 반도체 공장에 들어가는 특수형
Stocker
의 대부분을 개발 및 공급하고 있으며 노광장비에 활용되는 고정밀
AGV
는 동사 장비가 독점적으로 납품되고 있어 동사 기술의 상용화 경쟁력은 높다고 볼 수 있습니다
.

또한 동사는 관제 시스템인
ACS(AGV/AMR Control System)
와 하드웨어를 동시에공급 가능한 회사로 고객사 현장에서의 운용 최적화 및 유지보수 대응 측면에서 경쟁우위를 가지고 있으며
,
지속적인 연구개발을 통해 타 경쟁사와의 비교 우위를 지속적으로 형성하고 있습니다
.

한편
, 8
인치 반도체 팹은 현재
OHT
와 같은 자동 운송장치가 적용되지 않은 상황이며직선 주행만 가능한
OHS
가 구축되어 자동화의 효율성이 상대적으로 떨어지거나
,
사람이 직접 반도체 웨이퍼가 담긴
Foup
을 운반하는 공장도 존재합니다
.
동사는
12
인치
OHT
를 개발한 실적을 바탕으로
8
인치
OHT
의 개발 역량을 보유하고 있으며
, 8
인치 반도체 공장의 설비투자를 계획하고 있는 반도체 제조사인 온세미코리아
, DB
하이텍을 대상으로
8
인치
OHT
장비 영업을 수행 중에 있습니다
.

AGV/AMR

장비 또한 기존 포스코와
65t
의 무게까지 이송이 가능한
AGV
를 개발하여 납품한 실적을 보유하고 있어
,
고중량
AGV
납품 이력을 바탕으로 글로벌 항만 물류 자동화 기업
K
사와의 협력을 통해 항만
AGV System
개발 및 양산화 사업 진출을 계획하고 있습니다

이처럼 동사의 주요 제품 및 향후 신규 제품 군은 단순 시제품이 아닌 글로벌 제조사에 제품을 납품하는
1
차 벤더의 테스트를 통과하고 양산 조건을 갖춘 제품들로 동사 기술의 상용화 경쟁력은 상당한 수준이라 판단됩니다
.

다. 성장성(1) 기업 성장전략

동사는
"
고객의 가치창조를 위한 경영
”
이라는 이념 하에 자체 기술을 통한
“
세계 일류 자동화 기술 업체
”
를 목표로
2010
년
4
월 설립되었으며 주요 사업 영역인 물류
/
무인자동화 분야에서 반도체 및
LCD Stocker
의 제조
, AGV/AMR
의 제조 및 관제를 총괄하는
Total Solution
을 제공하며 물류 자동화 분야에서 지속적인 연구개발을 수행하고 있습니다
.

2012

년 기업 부설연구소를 설립하여 기계설계
,
제어설계
, Software
설계분야의 연구인력을 육성하여 자체 기술을 향상하였으며
,
같은 해 천안 공장을 신축하며 세메스에반도체용
Stocker
를 공급하기 시작했습니다
. 2013
년에는
PHOTRONICS
에
LCD
제조 라인에 사용되는 포토마스크를 운반하는
AGV
와
Stocker
를
USD 430
만 달러에 수주하여 납품하였습니다
.

2014

년에는
LCD
제조 공정의
Stocker
내
Mask
를 자동으로 운반하는
Rack Master
를 자체 개발하였으며
, 2017
년 해외 진출을 위한
850
평 규모의
3
공장을 신축하여 중국
BOE
와 삼성 디스플레이에
LCD
반송용
AGV
와
MASK Stocker
를 납품하기 시작하고 삼성전자에도
Stocker
와 연동하여 반도체 반송용
AGV
를 납품하였습니다
.

동사는
CSOT, PHOTRONICS, NEWWAY, BOE
등 해외 디스플레이 제조사에 기업에 지속적으로 산업 특화형
AGV
및
Stocker
를 납품하고 있으며
2018
년
500
만불 수출의 탑과 국가기술 발전 대통령 포상을 수상하였습니다
.

2020

년에는 현대로템과
AGV
사업 협력에 대한
MOU
를 체결하였으며 미국 전기 자동차 생산 기업인
LUCID Motors
에 전기 자동차 제조용
AGV
수출을 개시하였으며
, 2021
년
SK
이노베이션
,
현대자동차 싱가포르 글로벌 혁신 센터
(HMGICS)
등 이차전지 및 자동차 분야를 대상으로 지속적으로
AGV
를 생산 및 납품하고 있습니다
.

이러한 경험을 바탕으로 동사는
8
인치 반도체용
OHT,
항만 물류를 대상으로
AGV/AMR
및 관제시스템을 설계 및 납품하는 한편
, visual slam
및 인덕터용 소재 개발을 통한 사업영역 확장을 성장전략으로 가지고 있습니다
.
이는 현재 공급자가 해외기업에 한정된
8
인치
OHT
및 항만 물류 자동화 시장의 니즈와 부합하여 동사의 매출 성장을 이끄는 사업의 원동력이 될 것으로 예상됩니다
.

(2) 향후 성장을 위한 사업계획향후 성장 동력 확보를 위해 동사는 ① 항만
AGV System 개발 및 양산화
, ②
8인치 반도체
OHT 장비 개발
, ③
Visual SLAM 기술 기반
AMR 장비를 개발을 수행함으로써 새로운 성장기회를 모색하고 있습니다
.

(가) 항만
AGV System 개발 및 양산화
전 세계적으로
4차 산업혁명 기술을 통한 디지털 전환 확대에 따라 항만의 스마트화가 가속화되고 있으며
, 국내의 경우 해운·항만 물류산업의 글로벌 경쟁력 강화를 위해 부산항 신항
, 광양항
, 인천신항 등에 스마트항만 구축을 추진하고 있습니다
.

[국내 스마트항 도입 계획]

(단위: 대)

스마트항 계획

크레인

AGV

준공시기

부산 신항
2-5단계

9
60

2024

년
3월

부산 신항
2-6단계

27
180

2026

년 내

광양항

55
367

2026

년 내

진해신항

198
1,320

2028

년 내

주) AGV의 경우 부산항 신항 2-5단계 도입 수량을 기준으로 추정하였습니다.

항만에서 사용되는 컨테이너는 최대 약
25Ton의 고 중량물이며 물류로봇
(AGV/AMR)을 활용하여 컨테이너를 원활하게 운송하기 위해서는 고중량물 적재에 대한 기술력이 필요합니다. 동사는 국내
POSCO 공장 내
65Ton의
AGV를 개발하여 납품한
이력을 바탕으로 글로벌 항만 물류 자동화 기업
K사와의 협력을 통해 항만
AGV System 개발 및 양산화 사업 진출을 계획하고 있습니다

. 동사는 신항만에 적용되는
AGV 하드웨어 및 소프트웨어에 대한 유지보수를 통해 시장에 진입하여
, 향후 자체적인 제작으로 사업 모델을 확장할 계획입니다
.동사는 스마트 항만 운영사를 비롯하여 민간기업, 대학교 등과 컨소시엄 형태로 항만 AGV System 시장에 진입하고자 하며, 일반 실내 공장환경이 아닌 실외, 야간, 우천 등 가혹 환경에서의 구동과 고중량 컨테이너 운반을 원활하게 수행할 수 있는 AGV 하드웨어의 1차 연구개발을 2025년 12월까지 완료할 계획입니다.

(나)

8

인치 반도체
OHT
장비 개발

12

인치 공장의 대부분에
OHT
를 통해 전산화된 자동 이송 방식이 구현된 것과 대비하여
, 8
인치 생산라인 내에는 직접 반도체가 담긴 카세트를 카트에 실어 운반하는 경우도 있으며
OHT
가 아닌 직선 주행만 가능한
OHS(Overhead Shuttle)
가 구축되어 있음에 따라 자동화 효율성이 상대적으로 떨어집니다

.

동사는
OHT 개발에 필요한 기초 기술에 대한 등록특허
3건을 확보하였으며
, 12인치반도체 공장용
OHT의 데모라인을 성공적으로 운용한 경험을 바탕으로
, 8인치
OHT 장비 및 자동운송시스템을 개발하여 사업 영역을 확장할 계획입니다
.

[
OHT
관련 동사 등록 특허]

순번

특허 내용

특허등록번호

특허권자

1

이송 시스템 및 이것의 제어 방법

10-2242360

동사

2

반도체 반송 시스템 및
이의 반송 차량 제어 방법

10-2242361

동사

3

이송 시스템 및 이를 이용한 이송 방법

10-2351005

동사

최근 국내 반도체
8인치 제조사를 중심으로
OHT 자동화 설비에 대한 투자 검토를 진행중에 있는 상황이며, 일부 생산라인에서는 이러한 자동화 설비가 시범 적용되고 있습니다
. 동사는
12인치
OHT를 개발한 실적을 바탕으로 설비투자를 계획하고 있는 반도체 제조사에 대한 영업을 수행 중에 있습니다
.

(다)

Visual SLAM

기술 기반
AMR
장비 개발

물류로봇의 자율주행을 위해 필수적으로 적용되어야 하는 기술인
SLAM은 위치 추정과 주변 지도의 생성을 동시에 수행합니다. 현재 SLAM에 주로 사용되는 센서의 종류는

LIDAR(Light Imaging Detection and Ranging)

와
RADAR(Radio Detection and Ranging)
가
있으며, LIDAR는 비가 오거나 흐린 날씨에 실외에서 적용하기 어렵고 RADAR의 경우 작은 물체의 감지 및 물체와의 정확한 거리 파악이 어렵다는 기술적인 한계가 있습니다.동사는 이러한 기존
센서의 한계점을 해결하기 위해 향상된 센서 기능을 가진
VisualSLAM 기술을 개발하고 있습니다
. Visual SLAM은 카메라를 센서로 하여 카메라 촬영을 통해 얻은 물체를 식별하기 때문에 정확성이 향상되며 실내외 모든 환경에서 사용할 수 있고
GPS 신호가 제한적인 환경에서도 사용이 가능하다는 장점이 있습니다
.

Visual SLAM

은 카메라로 촬영한 고차원의 특징 정보를 해석하고 처리해야 하는 특성으로 인해 딥러닝을 활용한 방대한 양의 학습 데이터 처리 기술이 구현되어야 합니다
.
동사는
AI
반도체 칩 개발사와
3D
카메라에 연동되는
AI
칩의
AMR
적용에 대한 실증과제를 통해 향후
Visual SLAM
기술이 적용된
AMR
의 상용화를 위한 연구개발을 지속하고 있습니다

해당 기술이 적용된
AMR
의 경우

정확한 객체 인식 및 주변환경 식별을 통한 자율주행이 가능해지며
,
일반 매장용 서비스 로봇
,
스마트 팩토리 내 물류 이송 로봇
,
지능형 작업자 운송로봇 등의 분야로 사업 확장이 가능해질 것으로 기대하고 있습니다
.

(3) 사업의 확장가능성

동사는 반도체에 사용되는
Stocker 장비 및
AGV/AMR 장비를 생산하고 있는 바
, 동사의 사업은 반도체의 설비투자 및
AGV/AMR의 수요에 직접적인 영향을 받고 있습니다
.

(
가)

반도체 설

비투자

반도체 산업 내 생산 효율 극대화를 위한 공정장비 및 물류 시스템 자동화에 대한 지속적인 수요 증가가 전망되며
,
웨이퍼의 정확하고 신속한 이동을 통해 팹 운영 효율성을 극대화하고 생산성을 향상시키는 물류 자동화 솔루션에 대한 수요가 지속 증가하고 있습니다
.

한편
,

향후 글로벌 반도체 시장의 성장은
AI
반도체 산업의 가파른 성장이 견인할 것으로 전망되며
, Gartner
에 따르면 전 세계
AI
반도체 시장은
2020
년
153
억달러 규모에서
2027
년
1,194
억달러로 연평균
34%
의 가파른 성장이 예상됩니다.

[글로벌 AI 반도체 시장 규모 및 전망]

(단위: 달러)

gartner, 글로벌 ai반도체 시장 규모 및 전망.jpg
글로벌 AI반도체 시장 규모 및 전망

(출처: Gartner)

한편, 국내 반도체 시장은 동사의 주요
End-user인 삼성전자가
20년간 용인 산업단지에
360조원을 투자하고
, 고덕 산업단지에
120조원
, 기흥에
20조원을 투자하는 등 지속적인 반도체 설비투자를 지속할 계획에 있으며
, 동사는 이러한 반도체 설비투자의 직접적인 수혜를 받을 것으로 기대하고 있습니다
.

[지역별 반도체 설비투자 계획 ]

반도체 설비투자,산업통상자원부.jpg
지역별 반도체 설비투자 계획

(출처: 산업통상자원부)

(나) AGV/AMR

제조
, 물류
, 소비 등 다양한 산업분야 내에서 무인자동화에 대한 수요가 증가하고 로봇기술의 발전이 가속화됨에 따라 글로벌
AGV/AMR 시장은
2023년
4,039백만 달러 규모에서
2028년
7,223백만 달러로 연평균
12.3%의 높은 성장률을 보일 것으로 전망되고 있습니다
.
물류 로봇의 수요는 팬데믹 이후 임금 상승에 따른 대체인력의 수요 증가와 중대재해처벌법 등 노동자의 안전문제를 원인으로 수요가 가속화되고 있으며
, 특히 공정의 복잡도가 증가함에 따라 자율 이동이 가능한
AMR 시장의 성장성이 보다 높게 나타날 것으로 예상됩니다
.

글로벌
AGV 시장 규모는
2023년
2,318백만 달러에서
2028년
3,417백만 달러로 연평균
8.1%수준의 성장이 전망됩니다
. 각 산업 중 전자상거래 및 물류 분야가 가장 큰시장 규모를 형성하고 있으며 식품 및 음료 산업 내
AGV 시장이 연평균
10%로 가장높은 성장률이 예상되고 있습니다
.

[

글로벌
AGV
산업별 시장 규모 및 전망
]

(

단위
: 백만 달러
)

산

업 구분

2023

년

2024

년

2025

년

2026

년

2027

년

2028

년

전자상거래 및 물류

569
624
680
736
793
850

제조

544
594
643
692
741
789

자동차

439
483
528
573
619
665

화학 및 제약

285
308
330
352
373
393

식품 및 음료

263
293
324
356
389
423

항공우주

156
171
186
202
217
232

기타

64
66
67
67
67
67

합계

2,318

2,538

2,758

2,978

3,197

3,417

(출처: INDUSTRY ARK)

AMR

또한 자율주행 및 관제 시스템의 기술 발전과 물류
,
제조 분야 내 자동화
,
자율화 수요 증가에 따라 급속도의 판매량 확대가 전망됩니다
.
제조업 중 자동차 산업 내
AMR
시장이 가장 큰 규모를 형성하고 있으며 자동차 공정 내 자재 운송 자동화
,
고중량 화물의 효율적인 이송 등에 대한 수요에 따라 지속적인 성장이 예상됩니다
.

[

제조업 내 글로벌
AMR
시장 규모 및 전망
]

(

단위
: 백만 달러
)

산

업 구분

2023

년

2024

년

2025

년

2026

년

2027

년

2028

년

자동차

170
212
254
297
340
383

전자제품

138
172
205
239
274
308

소비재

99
121
143
164
185
205

항공우주

74
90
106
122
136
151

화학제품

49
59
69
79
87
96

제약

38
48
58
68
78
89

플라스틱

24
28
32
36
39
41

방산

20
26
32
39
47
55

기타

14
18
23
29
35
41

합계

624

774

923

1,072

1,220

1,368

(출처: INDUSTRY ARK)

동사는
AGV 및
AMR 하드웨어와 함께 관제시스템을 포함한 통합 자동화 솔루션을 공급하고 있으며
, 고하중의 반송물을 운반하는
AGV를
SK온
, LUCID, 현대
/기아차 등 자동차 공장과 이차전지 공장에서 성공적으로 운용한 실적을 기반으로 항만
, 물류 창고 등 일반 물류 영역으로 고객처를 확대할 계획에 있습니다
.

이와 같이 전방산업인 반도체
, AGV/AMR
시장의 성장 전망과 동사의 주요 거래처인 삼성전자의 지속적인 생산능력 확보가 예정되어 있음에 따라 동사 사업의 확장가능성은 높은 것으로 판단됩니다
.

라. 재무상황(1) 재무적 성장성

[재무성장성 지표]

(단위: 백만원)

구분

2021년(12기)

2022년(13기)

2023(14기)

2024년 반기
(15기)

매출액

(증감률)

34,572

(15.02%)

51,732

(49.64%)

61,300

(18.50%)

30,740(-11.67%)

영업이익

(증감률)

1,973

(5.71%)

2,293

(4.43%)

3,189

(5.20%)

2,892(99.56%)

경상이익률

8.93%

1.55%

5.24%

10.77%

주1) 별도 재무제표 기준으로 작성하였습니다.

주2) 2024년 반기의 매출액 및 영업이익 증감율은 2023년 반기를 기준으로 작성하였습니다.

동사는
2021년
346억원
, 2022년
517억원
, 2022년
613억원의 매출액을 시현하였습니다
. 2022년 자동차 및 이차전지 산업에서
AGV/AMR의 대규모 도입으로 인하여
2021년 대비 매출액이
172억 가량 성장하였으며
, 2023년 또한 지속적으로 매출액이 증가하고 있는 추세로
2022년
49.7%, 2023년
18.5%의 높은 매출액 성장을 달성하였습니다
. 2024년 반기 기준 연환산 매출액은 전기와 유사한 수준을 기록하고 있으며, 이는 AGV/AMR영역에서의 수익성 확보 목적에서 선별적인 수주를 원인으로 발생하였습니다. 이익의 측면에서는 영업이익 및 경상이익을 기준으로, 전기 및 전반기 기준 약2배 수준의 이익률 개선이 이루어졌습니다.

특히 동사는 판매비와관리비의 고정비 비중이 높은 회사로 매출액 증가에 따라 판매비와관리비의 증가가 크지 않습니다
. 실례로
, 2023년의 경우 매출액이 전년대비 약
18.5% 상승하였음에도 불구하고 판매비와관리비 상승폭은
6.7% 수준에 그쳤습니다
. 이처럼 동사는 매출액증가율보다 영업이익증가율이 높은 고정비 레버리지 효과가 발생하게 되어 매출액이 증가할수록 동사의 이익 규모 및 이익률은 더욱 증가하게 됩니다
.

[매출액 대비 판매관리비율]

(단위: 백만원)

구

분

2021

년

2022

년

2023

년

2024년 반기

판매비와관리비
(A)

4,466

4,038

4,309

2,974

매출액
(B)

34,572

51,732

61,300

30,740

판관비율
(C=A/B)

12.92%

7.81%

7.03%

9.67%

주) 별도 재무제표 기준으로 작성하였습니다.

동사의 매출액은 전방업체의 설비 투자계획에 따라 매출의 변동성이 존재합니다
. 동사의 주요 제품군은
Stocker 장비와
AGV/AMR 장비로 구분되며
, 최근
3개년 주요 제품 유형별 매출액은 아래와 같습니다
.

[

주요 제품 매출 유형별 구분
]

(단위: 백만원)

구 분
2021년
2022년
2023년
2024년 반기

Stocker

28,390

82.33%

28,847

55.76%

37,668

61.45%

21,935

71.35%

AGV/AMR

3,161

9.17%

20,034

38.73%

18,460

30.11%

2,343

7.62%

합계

31,551

91.50%

48,881

94.49%

56,128

91.56%

24,278
78.98%

주) 별도 재무제표 기준으로 작성하였습니다.

동사는 삼성전자의
1차벤더를 통해 반도체향
Stocker 및
AGV/AMR을납품하고 있으며
,
SK온
, LUCID 및 현대 모비스 등에 자동차 및 이차전지향
AGV/AMR을 납품하고 있습니다
. 특히 동사 매출 비중이 가장 높은
Stocker 장비의 경우 삼성전자향
Stocker 점유율
1위를 유지하고 있습니다
. 2024년 반기 기준 AGV/AMR의 수익성 확보를 위한 선별적인 수주로 매출액에서 차지하는 비중이 30.11%에서 7.62%로 감소하였으나, 2024년 반기 기준

51억원 규모의 수주잔고를 확보하고, 2024년 7월 7.2억원의 추가 발주를 받는 등 하반기에 보다 매출액이 성장할 것으로 기대하고 있습니다. 또한, 전방산업인 반도체 시장의 성장과 산업 전반의 인력을 대체하기 위한 자동화 수요 증가로 인한 AGV/AMR 설비투자로 동사의 향후 매출 또한 꾸준한 성장이 지속될 것으로 보입니다.이와 같은 동사의 주요 고객사의 설비투자 계획 및 전방시장의 성장에 비추어 볼 때 향후 동사의 재무적 성장 가능성은 높을 것으로 판단됩니다
.
(2) 재무안정성

[재무안정성 지표]

(단위: 백만원)

구분

2021년(12기)

2022년(13기)

2023(14기)

2024년 반기
(15기)

업종평균(주1)

부채비율(%)

127.30%

204.62%

192.28%

98.43%
101.35%

자본의 잠식률(%)

-

-

-

-

-

재고자산 회전율(회)

6.45

3.05

3.08

3.77

5.36

매출채권 회전율(회)

3.40

5.15

3.63

3.48
9.66

영업활동으로 인한 현금흐름

(161)
(1,392)
756
7,079

-

특정인에 대한 자금의존

50
-
42
-

-

특정인에 대한 자금대여

1,938
121
1,241
22

-

주1) 업종평균은 한국은행 경제통계시스템의 2022년'C292. 특수 목적용 기계’을 적용하였습니다

주2) 별도 재무제표 기준으로 작성하였습니다.

동사는
2022
년 말 기준 동업종 평균 대비 높은 부채비율을 보이고 있습니다
.
부채비율은
2021
년
127.30%
에서
2022
년
204.62%
로 증가하였으며 이는 운전자금을 위한 차입금 증가 및 계약부채 증가
,
미지급금의
36
억원 증가 등에 기인합니다
.

2023

년 말 기준 매출채권회전율은
3.63
회로 동업종평균인
5.36
회를 하회하고 있습니다
.
동사의 장비는 고객사의
customizing
및 테스트 기간이 장기간 소요되며
,
매출채권의 청구부터 회수까지
2
개월 가량이 소요됨에 따라 매출채권회전율이 다소 높게나타납니다
.

2024
년 반기말 기준 매출채권 및 계약자산
13,397
백만원 중
6
개월을 초과하여 장기간 미회수된 미회수채권은
2,174
백만원으로 전체 채권의
16.2%
수준이나,
국내외 우량한 대기업을 대상으로 대부분의 매출이 발생하고 있어 매출채권의 장기 미회수로 인한 손상 가능성은 낮을 것으로 판단됩니다
.

2023

년 말 및 2024년 반기 기준 재고자산회전율은 각
각 3.08
회, 3.77회로 동업종 평균인
5.36
을 하회하고 있으며
,
동사의 높은 재고자산 수준은 일부 원재료에 대한 안전재고의 보유와 더불어
Stocker
장비의 경우 수주로부터 시운전까지의 기간이
5~7
개월
, AGV/AMR
장비의 경우
6~9
개월 가량 장기간 소요되어 기말시점에 다수 프로젝트가 재공품으로 인식되는 영업적인 특성이 있습니다
.

동사의 재고자산은 저가법으로 평가되고 있으며
,
장부금액보다 공정가치가 낮은 경우 재고자산 평가손실을 인식하고 있습니다
. 2023
년 말 및 2024년 반기 기준 전체 재고자산은 장부가액이 순실현가능가치 이상으로 평가되고 있습니다
.

동사는 매출채권 및 재고자산 규모의 증가를 원인으로
2021
년 및
2022
년 음
(-)
의 영업활동 현금흐름을 시현하였으나
, 2023
년의 경우
31
억원 규모의 당기순이익의 시현으로 양
(+)
의 영업활동 현금흐름을 보이고 있으며 2024년 반기의 경우 약 71억원 규모의 영업활동 현금흐름을 시연하였습니다.

최근
3
개년 중
2021
년 대표이사 및
2023
년 최대주주의 특수관계자인
CFO
로부터 일시적인 유동성 해소를 위한 자금의존이 존재하였으며
, 2021
년부터
2023
년까지 과거자회사인 알파원㈜의 공장 건설 및 운용자금 명목의 대여금
,
임직원을 대상으로 가계자금 명목으로 대여금을 대여한 사항이 존재합니다
.
해당 대여금은 당좌대출이자율 상당 이자를 수취하는 조건으로 대여가 이루어졌으며
,
알파원㈜가
2023
년
12
월
27
일 흡수합병됨에 따라
2024
년 반기 말 기준 대여금
97.5
백만원만이 남아 있습니다
.

특히
, 2024
년
1
분기 중 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합에
177
억원 규모의 구주 인수형태의 투자가 이루어졌으며
,
이중
89
억원 가량이 자기주식으로
2024
년
반
기말 현재 부채비율은
2023
년 말의 192.28% 대비 크게 개선된 98.43%수준을 보이고 있습니다. 또한
,
매출채권 및 재고자산의 회전율이 낮으나 장기체화 매출채권의 비율이 극히 낮은 점
,
재고자산의 손상가능성이 낮은 점
,
지속적으로 이익이 발생하고 있다는 점을 미루어 볼 때 동사의 재무적 안정성은 높은 것으로 판단됩니다
.

(3) 재무자료의 신뢰성

동사의 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 중요성의 관점에서 적정하게 표시하고 있습니다.

동사는 코스닥 상장을 위하여 주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 제
11조 제
1항에 의해 금융감독원으로부터
2023년 온기 대한 지정감사인으로 신한회계법인을 지정 받았습니다
. 향후 외부감사인 선임시에도 독립성을 유지한 외부감사인을 선임할 예정입니다
.

[연도별 외부감사인 현황]

사업연도

감사의견

감사인

채택회계기준

수정사항 및

그 영향

감사인 지정

특기사항

2021

년
(
제
12
기
)

적정

동서회계법인

K-GAAP
-
-
-

2022

년
(
제
13
기
)

적정

이정회계법인

K-IFRS
-
-
-

2023

년
(
제
14
기
)

적정

신한회계법인

K-IFRS
-
2023.11.13
-

2024년 반기(제15기)
검토
이정회계법인
K-IFRS
-
-
-

동사의 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 적정하게 회계처리를 하고 있으며
,
감사인은 동사의 재무제표 전반적인 표시내용에 대한 평가뿐만 아니라 회사가 적용한 회계원칙에 대해서도 평가하였습니다
.
동사의 재무제표에 대해 감사인의 강조사항 및 기타사항
,
수정사항은 존재하지 않습니다
.

동사의 감사인은 동사의 임원
,
사용인 관계나 임원 등의 친인척 관계에 있지 않습니다
.
그리고 경제상의 특별한 이익관계에 있지 않으며 신청서 제출일 현재 동사의 주식이나 주식매수선택권
,
전환사채 및 신주인수권부사채 등을 보유하고 있지 않습니다
.

동사의 회계관리는 배성완
CFO
아래 회계 및 결산을 담당하는 김승용 과장
,
자금을 담당하는 이재건 사원 등 회계 및 자금인력이 결산시스템을 완비하고 있으며
,
회계투명성을 높이기 위한 업무분장 등 내부관리시스템이 잘 정비된 것으로 판단됩니다
.

마. 경영환경

(1) CEO의 자질

배성관 대표이사는 2010년 4월 동사의 설립부터 현재까지 대표이사를 역임하고 있으며
, 현재까지 회사의 성장을 이끌어나가고 있습니다

.

배성관 대표이사는
32년간 자동화 장비 업계에 종사하며 설계에 대한 전문성 및 노하우를 보유하고 있습니다
. 또한 사업 초기부터 현재까지 동사의 기술개발 및 성장에큰 공헌을 하고 있으며
2010년부터 약
13년간 동사에 근무하며 산업에 대한 높은 이해도와 전문성 및 수많은 기술적 노하우를 보유하고 있습니다
.

2023

년에는 정부로부터
700
만불 수출의 탑을 수상하여 대한민국 산업의 성장에 대한 공헌을 인정받고 있으며
,
다양한 업계에 폭 넓은 인적 네트워크를 보유하고 있어 동사의 영업에도 큰 공헌을 하고 있습니다
.

위와 같이 오랜 경험에서 우러나오는 업계에 대한 깊은 이해도
,
영업능력
,
경영자로서의 높은 도덕성을 바탕으로 판단하였을 때
,
동사의 대표이사는 회사의 최고경영자로서 충분한 자질을 보유하고 있다고 판단됩니다
.

[최고경영자의 주요 경력]

소 속

제닉스 주식회사

직 위

대표이사

성 명

배성관
(만
56歲
)

생년월

1967

년
07
월

학 력

1993.02

1998.02

전북대학교 정밀기계학과 학사

고려대학교 기계공학과 석사

경 력

1993.01 ~ 1995.12 1996.01 ~ 1998.12

1999.01 ~ 2003.12

2004.01 ~ 2010.03

2010.04 ~
현재

삼성항공산업㈜ 기구설계 연구원

한국생산기술연구원 기구설계 연구원

로체시스템즈 제품설계팀 차장

크린팩토메이션㈜ 연구소장

제닉스㈜ 대표이사

(2) 인력 및 조직 경쟁력

동사의 총 인원은 신청
서

제출일 현재
185

명이며
,
직

원의
평균 근
속연수는
3.05
년입니다
.
동사의 핵심 생산 및 기술인력은 오랜 기간 동 산업에서의 근무 경험을 보유하고 있는 숙련도가 높은 전문가 집단으로 구성되어 있습니다
.

동사의 조직은 기술영업팀
,
경영지원실
,
제조기술팀
,
연구소로 구성되어 있으며
,
경영지원실은 배성완 이사가 총괄하여 회계
/
자금
/
총무 등의 업무를 담당하고 있으며
,
기술영업팀은 박원근 전무 및 장재원 이사가
,
연구소는 박준호 연구소장이 담당하고 있습니다
.

[동사 조직별 업무현황]

부서명

업무내용

연구소

PC/PLC

제어팀

관제시스템 기획
/개발
, 장비 제어설계
, 시운전
, 원가관리 등

기구설계팀

자동화 장비기획
/개발
, 기구설계 원가관리 등

전장설계팀

자동화 장비기획
/개발
, 전장설계 원가관리 등

소재연구소

초미립분말 연구기획
/개발
, 수분사설비 설비 설계
, 원가관리 등

선행기술개발팀
차세대 물류자동화 관련 연구개발, R&D전략 수립 등

기술영업팀

국내영업
1
파트

반도체
CLEAN Stocker
등 반도체 자동화 설비 영업

국내영업
2
파트

국내
AGV/AMR
및 디스플레이
CLEAN Stocker
등 자동화 설비 영업

해외파트

해외 고객사 영업
/기획
, 견적
/계약관리
, 원가관리 등

E/G

파트

기술 제안서 작성
, 원가분석 등

경영지원실
회계

회계결산
, 외부 및 내부감사 수임
, 공시 및
IR 등

인사총무

인사
/노무
, 임금
, 채용
/퇴직
, 인허가
/자산
, 시설
/기숙사관리 등

구매팀

견적 및 발주관리
, 원가마감 및 외주관리
, 재고관리 등

품질관리팀

수입검사 및 부적합관리
, 출하검사 및 고객사 검수관리
, 검교정관리 등

제조기술팀
셋업

고객사 출장지 셋업
, 외주 인원관리
, 안전관리 등

제작

사내 조립 및 시운전
, 외주 인원관리
, 안전관리 등

C/S

장비 운영 및 시양산 대응
, 문제점 파악 및 조치
, 개선점 리스트 관리 등

생산관리팀
생산관리

인력 구성
, 일정표 수립
, 제작 및 셋업 진척률 관리 등

PM

고객사 출장지 셋업 총괄
(project별
), 고객 요청업무 협의 등

소재사업부

금속분말 제조
, 시제품 제작
, 개발 재고관리 등

동사의 핵심 부서라고 할 수 있는 연구개발 조직은 박준호 상무가 총괄하고 있으며
,
기구설계
1,2
팀
,
전장설계
1,2
팀
, PLC
제어팀 및
PC
제어팀, 소재연구소 및 선행기술개발팀으로 나누어져 있습니다
.
동사는 기계의 설계부터 회로 구축 및 생산까지 일원화 되어있는 조직으로
,
물류 자동화장비 설계 및 생산의 핵심 기술에 대한 부분은 동사 인력이 수행하며
,
나머지 단순 업무는 외주 인력을 통해 생산이 이루어지고 있습니다
.
또한 제품 기획 및 개발 단계부터 동사 연구소와의 협업으로 자동화 장비의 품질 향상 및 신규 제품 개발을 위해 노력하고 있습니다
.

경영지원본부는 회계팀과 인사총무팀으로 구분되어 있으며
,
회계팀은 회계결산
,
자금
,
공시 업무 등을 인사총무팀은 인사 관리
,
임직원 입퇴사 관리를 수행하고 있습니다

.

동사는 영업이익에 기반한 성과급을 지급하고 있으며
,
이익에 기반한 인센티브 제도를 통해 업무 능력의 향상을 도모하고 있습니다

.

이와 같은 경영진의 전문성 및 핵심인력의 관리능력으로 볼 때 동사의 인력 및 조직은 충분한 경쟁력을 보유하고 있는 것으로 판단됩니다
.

(3) 경영의 투명성 및 안정성
동사의 최대주주는 배성관 대표이사이며
, 상장예비심사 신청일 현재 지분율은
40.20%입니다
. 그 외 최대주주의 특수관계인을 포함한 상장예비심사 신청일 현재
, 최대주주등의 지분율은
44.63%로 매우 안정적인 지배구조를 갖추고 있습니다
.

한편
,
이사회의 독립성 및 전문성을 확보하기 위하여 동사의 이사회는 특수관계가 존재하지 아니한
3
인의 등기
/
상근이사 및
1
인의 등기
/
사외이사
, 1
인의 등기
/
비상근 감사로 구성하였습니다
.

[이사회 구성 현황]

선임일

직책명

(상근/등기)

성명

(출생년)

주요경력

2010.04.12

대표이사

(

상근
/
등기
)

배성관

(1967.07)

1993.02
전북대학교 정밀기계학과 학사

1998.02
고려대학교 기계공학과 석사

1993.01 ~ 1995.12
삼성항공산업㈜ 기구설계 연구원

1996.01. ~ 1998.12.
한국생산기술연구원 기구설계 연구원

1999.01 ~ 2003.12
로체시스템즈㈜ 제품설계팀 차장

2004.01 ~ 2010.03
크린팩토메이션㈜ 연구소장

2010.04 ~
현재 제닉스㈜ 대표이사

2023.03.30

상무이사

(

상근
/
등기
)

박준호

(1976.05)

2002.02
군산대학교 기계설계학과 학사

2002.02 ~ 2004.06
㈜우신시스템 기구설계 주임연구원

2004.07 ~ 2011.06
크린팩토메이션㈜ 연구소장

2011.07 ~
현재 제닉스㈜ 연구소장

2023.03.30

이사

(

상근
/
등기
)

장재원

(1976.05)

2022.02
호서대학교 기술경영학과 석사

1999.01 ~ 2001.01
㈜아주메카트론 기구설계 연구원

2001.02 ~ 2002.01
디스크뱅크㈜ 기구설계 연구원

2002.01 ~ 2004.06 LIF_ADP
기구설계 주임연구원

2004.08 ~ 2023.02
크린팩토메이션㈜ 연구소장

2023.03 ~
현재 제닉스㈜ 기술영업 이사

2024.03.29

사외이사

(

비상근
/
등기)

황인이

(1972.02)

1996.02
서울대학교 국제경제학 학사

2001.02
서울대학교 경영학 석사

2005.12 University of Texas at Dallas
경영학 박사

2005.08 ~ 2008.06
미네소타주립대학교 조교수

2008.09 ~ 2010.08
드렉셀대학교 조교수

2016.03 ~ 2022.03
나스미디어 사외이사

2022.03 ~ 2024.03
케이티스카이라이프 사외이사

2010.09 ~
현재 서울대학교 경영대학 교수

2019.10 ~
현재 솔루스첨단소재 사외이사

2024.03 ~
현재 제닉스㈜ 사외이사

2024.03.29

감사

(

비상근
/
등기)

강윤석

(1970.07)

1992.02
서울대학교 인문대학 학사

2005.02
서울대학교 경영학과 석사

1998.11 ~ 2017.12

삼일회계법인
/ Deal
본부
/
파트너

2017.05 ~
현재 스톤브릿지벤처스㈜ 감사

2018.01 ~
현재 대성삼경회계법인 상무

2024.03 ~
현재 제닉스㈜ 감사

배성관 대표이사는
1993
년부터 약
30
년간 기구설계 및 물류 자동화 장비 연구개발을수행하며 동 업계의 경험 및 지식이 풍부합니다
.
또한 동사의 기술개발 및 사업 발전에 큰 공헌을 하고 있으며
,
전문성과 근무 당위성이 인정되는 것으로 판단됩니다
.

박준호 상무이사는
2002
년부터
2011
년까지 자동화 설비 부문의 연구원으로 ㈜우신시스템
,
크린팩토메이션㈜ 등에서 근무하였으며
, 2011
년부터 제닉스의 연구소장으로 근무하며
Stocker, AGV/AMR
등 물류 자동화 장비의 전반적인 설계 및 프로그램개발 등을 담당하고 있습니다
.

장재원 이사는
20
년간 크린팩토메이션㈜의 연구소에서 근무한 경력을 기반으로 동사의 기술영업총괄을 담당하고 있으며
,
반도체와 디스플레이 공정에서 활용되는 자동화 물류 설비에 대한 높은 이해도와 전문성을 바탕으로 동사의 매출 성장에 기여하고 있습니다
.

동사의 사외이사는 황인이 사외이사로
2024
년
3
월에 신규 선임되었습니다
.
황인이 사외이사는
2010
년부터 서울대학교 경영전문대학원에서 교수로 재직 중에 있으며
,
전문적인 지식을 바탕으로 동사의 사외이사로서 역할을 충분히 수행할 것으로 예상됩니다
.

강윤석 감사는 회계사로서

2024
년
3
월에 동사의 감사로 선임되었으며
, 25
년 경력의 공인회계사로 회계감사
,
재무자문 등 풍부한 실무경험과 전문지식을 보유하고 있으며
,
상장회사의 사외이사 및 감사 경험을 보유하고 있어 회사의 법령 및 규정 준수뿐만 아니라 회사 전반의 업무 및 회계에 대한 감사기능을 충실히 수행할 수 있을 것으로 판단됩니다
.

사외이사 및 감사는 동사와 특별한 혈연 및 이해관계가 없고
,
회사경영에 참여할 수 있는 전문성과 독립성을 갖추고 있으며
,
상법상 결격사유는 존재하지 않습니다
.
동사의 감사와 사외이사는 동사의 지분을 보유하고 있지 않습니다
.

위 사항을 검토해 보았을 때 동사는 상장기업에 부합하는 경영관리 체계를 구축하고 있는 것으로 판단됩니다

한편
,
동사는 상장을 위한 공시조직을 아래와 같이 구축하고 있습니다
.
공시책임자는배성완 이사이며
,
공시 담당업무는 김승용 과장
(
정
)
과 이재건 사원
(
부
)
가 전담하고 있습니다.

[공시담당 조직]

직위

성명

담당업무

주요경력

비고

이사

배성완

경영지원실장

2000.02
원광대학교 경영학 학사

2000.07 ~ 2004.02

㈜
J&J
교육미디어 회계팀 사원

2004.02 ~ 2007.02
㈜동해화학 경영지원팀 대리

2007.02 ~ 2013.04
에스케이엠앤서비스㈜ 회계팀 과장

2014.07 ~ 2014.12

㈜
SG
다인힐 회계팀 차장

2015.05 ~ 2016.11
제주금시㈜ 경영지원팀 부장

2022.05 ~ 2023.03
알파원㈜ 경영지원실장

2016.12 ~
현재 제닉스㈜ 경영지원실장

공시책임자

과장

김승용

회계
/
공시

2018.07
우송대학교 국제경영학 학사

2019.01 ~
현재 제닉스㈜ 경영지원실 과장

공시담당자

(

정
)

사원

이재건

자금
/
공시

2020.08

웅지세무대학 회계세무정보학과 전문학사

2021.07 ~ 2022.03

열림재단 회계팀 사원

2022.07 ~ 2023.07
휴민텍
회계그룹

사원

2024.03 ~
현재 제닉스㈜ 경영지원실 사원

공시담당자

(

부
)

또한
, 경영의 투명성을 제고하기 위해 이사회 규정을 포함한 주요 규정을 갖추고 있으며
, 이해관계자 거래에 관한 규정을 구비하여 상장회사로서 정보공개와 투명한 경영을 위한 기틀을 마련했다고 판단됩니다
.
(4) 경영의 독립성
동사는 상장예비심사 신청일 현재 최대주주 등의 지분율이
44.63%에 달하여
, 상장 후에도 지배구조의 독립성 확보에 문제가 없다고 판단됩니다
.

회사의 의사결정은 배성관 대표이사를 중심으로 박준호 상무
,
장재원 이사
,
황인이 사외이사로 구성된 이사회에서 독립적으로 이루어지고 있으며
,
이를 견제하기 위해 선임된 강윤석 감사가 있습니다
.
동사의 이사회와 사외이사
,
감사는 전문성과 독립성이 확보되어 있어
,
독립적인 경영
,
대주주 감시 및 견제자로서의 역할을 충분히 수행하고 있는 것으로 판단됩니다
.

바. 상장예비심사 확약사항

상장심사 과정에서
동사는 상장 이
후 경영 투명성 강화를 목적으로 2025년 1월 내 CFO를 교체할 것을 것을 한국거래소에 확약하였
습니다.

당사는 2025년 1월 내 상법상 사외이사 선임 요건에 준용한 독립성을 갖추고, 재무회계 직무에서의 경력이 15년 이상인 인원을 신규 재무책임자로 선임할 계
획입니다.

[재무책임자(CFO) 교체 계획]

구분
현재
변경안

직책
성명
직책
성명

재무책임자(CFO)
이사
배성완
이사
신규책임자

공시
-
-
이사
배성완

또한, 경영 안정성의 목적에서 최대주주등이 후순위 출자자로 있는 에이케이케이 로보테크벨류업 투자조합의 공동업무집행조합원 및 최대주주등에 포함된 배성관 대표이사, 박준호 상무를 대상으로 상장 후 6개월간 제닉스의 최대주주등에 포함된 인원의 조합원 지위 변동이 일어나지 않을 것을 확약하였습니다.

에이케이케이 로보테크 벨류업 투자조합의 조합원으로서 배성관 대표이사는 7.8%, 박준호 상무는 4.9%의 출자지분을 보유하고 있

습니다. 배성관 대표이사 및 박준호 상무는 상장 후 6개월 이전 출자지분의 양도를 신청하지 않는다는 내용의 확약서를, 신기술투자조합의 공동업무집행조합원에 해당하는 에임인베스트먼트㈜, 케이비증권㈜, 키움캐피탈㈜는 제닉스의 최대주주등의 조합원 지위양도를 동의하지 않는다는 내용을 확약하였습니다.상기 확약사항들은
경영 투명성 및 안정성을 목적으로

체

결되었으
며,
향후 증권의 투자가치에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 판단됩니다.

사
.
기타 투자자보호

동사는 기업의 계속성이나 투명성
,
안정성 등에서 특별한 문제점이 발견되지 않았으며
,
경영자의 건전한 경영철학과 비전을 보유하고 있는 바
,
동사의 주권 상장이 코스닥 시장의 건전한 발전을 저해하거나 투자자 보호에 부정적인 영향을 미칠 만한 단서등을 확인하지 못하였습니다
.

동사는 이해관계자 거래규정 및 공시규정을 정비하고 공시 담당자를 선정하여
,
상장 후 증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정
,
코스닥시장 공시규정
,
자본시장과 금융투자업에 관한 법률 등 제 법률 규정에 따른 공시의무를 충실히 이행할 수 있는 조직을 갖추었습니다
.

동사는 내부정보 이용 방지를 위한 사내규정을
2024
년
3
월 제정하였고
,
임직원 교육 및 홈페이지 공지를 통해 내부정보가 유출되거나 악의적으로 이용되지 않도록 노력하고 있으며
,
공시사항 발생 시 즉각적으로 공시하고 정기적인
IR
을 실시하여 투자자들에게 회사의 정보를 적법하게 제공할 수 있는 체계를 갖추고 있습니다
.

아. 주관회사 내
부 위원회 논의사
항

내부위원회 명칭
위원회 주요 구성원
일시
논의내용
비고

리스크관리심의위원회
대표이사(2인)IB본부장WM사업본부장FICC 본부장IT센터장CRO
2024.04.03
사업의 경쟁력
삼성전자향 Stocker의 주요한 공급자로서 신뢰도 있는 레퍼런스를 보유 중이며, AGV/AMR 분야 시장에서 경쟁력 있는 지위를 확보 중

인수위험에 관한 사항
계획공모가 밴드 상단 기준 일반배정 25%가정시 당사 일반공모 청약 미달에 따른 인수 가능 물량 약 55억원 수준

주주현황 및 보호예수
IPO진행 이전 신주발행을 통한 외부투자유치가 없었으며, 24년 1분기 중 최대주주 등 보유주식 매각에 따른 외부 기관투자자 참여 1건만 존재. 최대주주 및 직원 보유지분에 대한 자발적 보호예수 설정 예정

기업가치 적정성
- 전방산업인 반도체 및 디스플레이 분야에서 스마트팩토리 구축을 위한 물류 자동화 솔루션 수요증가에 따라 매출 증가가 예상-2024년 상반기 예상되는 LTM 순이익을 기준으로 기업가치 산정했으며 증권신고서 제출 시점 확정된 실적에 따라 공모가밴드 조정 계획 중 -제품의 관제 및 소프트웨어를 자체 개발하여 원가절감 및 프로젝트별 구축 시간 단축 등의 성과를 보이는 중

V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내용

가. 자금조달 금액

(단위: 원)

구 분
금 액

총공모금액(A)
26,400,000,000

상장주선인 의무인수 금액(B)
792,000,000

발행제비용(C)
1,496,738,467

순수입금(A+B-C)
25,695,261,533

주1) 총공모금액 및 발행제비용 등은
확정공모가액인 40,000원을 기준으로 산정하였습니다.
주2) 상장규정에 따른 상장주선인의 의무취득 총액은 「코스닥시장 상장규정」 제13조제5항제1호나목에 의거하여 모집 또는 매출하는 주식의 100분의 3(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 상장주선인이 취득한 부분입니다. 단, 모집, 매출하는 물량 중 청약미달이 발생할 경우 상장주선인의 의무취득 금액이 변동될 수 있습니다.주3) 상기금액은 확정공모가액 및 실제 비용의 발생 여부에 따라 변동될 수 있습니다.

나. 발행제비용의 내역

(단위 : 원)

구 분
금 액
계 산 근 거

인수수수료주1), 주2), 주3)
1,359,600,000

총 공모금액(의무인수금
액 포함)의

5.0%

등록세
157,056
증가 자본금의 0.40%

교육세
31,411
등록세의 20%

상장(심사) 수수료
16,950,000

심사수수료: 500만원(자기자본 1,000억원 이하)

상장수수료:
1,195만원(시가총액 1,000억원 초과 2,000억원 이하)

IR비용/등기비용
70,000,000
업계 통상 비용

기타비용
50,000,000
회계법인 확인서한 비용, 인쇄/공고비 등

합계
1,496,738,467
-

주1) 인수수수료는
확정공모가액인 40,000원
을 기준으로 작성하였습니다.

주2) 인수수수료는 공모 및 상장주선인의 의무인수금액에 대한 대가이며, 상기 인수수수료는 공모금액의
5.0%에 해당하는 기본 수수료 금액입니다. 이와는 별도로 대표주관회사에게 상장관련 업무 성실도 및 기여도, 수요예측 결과 기여도 등을 감안하여
추가적인 성과수수료를 지급할 수 있습니다.

주3) 모집·매출하는 물량 중 청약미달이 발생할 경우 상장주선인의 의무인수 금액이 변동되므로 인수수수료도 변동될 수 있습니다.

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용계획
증권신고서 제출일 현재 당사의 공모자금 사용계획은 아래와 같습니다. 다만, 하기 투자계획은 현 시점에서 예상되는 계획이며, 향후 집행 시점의 경영환경 등을 고려하여 변경될 가능성이 있으므로 절대적인 계획이 아님을 투자자께서는 인지하시기 바랍니다.

(기준일 :
2024년 09월 13일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계

19,461
-
2,234
-
-
4,000
25,695

당사는 공모자금 유입 후 실제 투자집행 시기까지의 보유 기간동안 국내 제1금융권 및 증권사 등 안정성이 높은 금융기관의 금융상품에 자금을 예치할 계획이며, 사용시기가 도래하여 단기간 내에 자금의 사용이 예상되는 경우에는 당사의 보통예금 계좌 등에 일시 예치하여 운용할 예정입니다. 당사의 공모자금 세부 사용계획은 다음과 같습니다.

나. 자금의 세부 사용계획당사는 금번 코스닥시장 상장공모를 통해 조달할 공모자금 중 발행제비용을 제외한 18,234백만원을 해외 진출과 연구개발 그리고 인력 충원에 사용할 계획이며, 구체적인 자금 사용내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

개요
내역
'24년(E)
'25년(E)
'26년(E)
'27년(E)
금액
우선순위

시설 투자자금

평택 공
장 부지 중도금

2,000
4,000
2,461
-
8,461
1

평택 공장 신축 자금
-
-
5,500
5,500
11,000
6

소 계
2,000
4,000
7,961
5,500
19,461
-

연구개발

8

인치
AMHS System
개발

150
1,150
700
-

2,000

3

3D Vusual SLAM AMR

개발

-
950
50
-

1,000

4

FMCW RADAR SLAM AMR

개발

-
-
1,000
-
1,000
5

소 계
150
2,100
1,750
-
4,000
-

운영자금
인력 충원 및 직원 복지 증진
634
1,600
-
-
2,234
2

소 계
634
1,600
-
-
2,234
-

합 계
2,784
7,700
9,711
5,500
25,695
-

(1
) 시
설 투자자금

당사는 현재 전방산업인 반도체 산업의 지속적인 설비투자계획과
AGV/AMR
시장의 성장에 따른 수요 증가에 따라 매출액 및 수주가 꾸준히 증가하고 있습니다
.
생산라인에서 창고 역할을 수행하여

대형 크기로 제조되는
Stocker
는 제품의 생산을 위한 대규모의 공간이 필수적이며
,
특히 클린룸에 구축되는 특수형
Stocker
의 경우 대형 클린룸에서 생산되고 있습니다
.

Stocker

와 마찬가지로
AGV/AMR
또한 제조 및 성능 test를 위해서는
대규모의 공간이 필요하며 당사는 현재 14,904
㎡
면적 규모에 6개의 공장을 운영하고 있으나
지속적인 Stocker 수요의 증가로
대규모
AGV/AMR
프로젝트의 수주시 추가적인 생산공간이 필요한 상황입니다.

그동안의 지속적인 생산 공정 내재화 및 외주가공업체를 통한 생산
CAPA
확보 노력에도 불구하고
,
전방수요 증가에 따른 매출 성장이 지속될 경우 추가적인 생산 설비 및 조립 공장 확충이 필수적입니다
.
이에 따라 당사에서는
AGV/AMR
의 조립 및 시연공간 확보를 위하여 평택에 공장을 확충할 계획이며
,
공모자금을 통해 아래와 같이 공장을 증설하여 국내
AGV/AMR
산업 발전을 뒷받침하고자 합니다
.평택 토지대금 중 자체 자금으로 납부한 금액을 제외하고, 잔여대금 105억원에 대하여 2024년 20억원, 2025년 40억원
, 2026년 25억원 총 85억원
을 공모자금을 활용하여 지급할 예정이며, 추가 필요 자금은
20억원
은 보유중인 자금으로 충당할 계획입니다.평택공장 예상 건설비 150억원 중

2026년

55억원
, 2027년
55억원
총
110억원
은
공모자금으로, 나머지

40억원
은 보유중인 자금 40억원 및 금융기관 차입 50억원으로 충당할 계획입니다.

[평택 공장 예상 추가 소요 자금 내역]

(단위 : 백만원)

개요
내역
2024년
2025년
2026년
2027년
금액

시설 투자자금

평택 공
장 부지 중도금 및 잔금

2,100
4,200
4,200
-
10,500

평택 공장 신축 자금
-
-
7,500
7,500
15,000

소 계
2,100
4,200
11,700
7,500
25,500

당사의
7
공장으로 활용 예정인 평택 공장은 면적
13,437㎡
으로
,
증설 완료시 연간 Stocker 80대, AGV/AMR 220대 수준의 생산규모 증가가 예상되며, 이 중 800평에 대해서는 신규사업인 항만 AGV, 200mm AMHS의 개발, 500평에 대해서는 당사 제품의 Demo Line 및 Show room의 목적으로 사용할 계획입니다.

당사는 기존 1~6공장의 생산시설에서 Stocker 200대, AGV/AMR 200대 수준의 연간 생산 CAPA를 보유하고 있으며, 평택 공장의 준공시 예상되는 연간 증분 CAPA의 예상치는 하기와 같습니다.

[평택 공장 연간 증분 CAPA 예상치]

개요
내역
규모(평)
증감(%)
생산규모(대)
기타

생산설비
Stocker
1,000
43%
77
연간 생산 대수

AGV/AMR
1,200
102%
220
연간 생산 대수

신사업
800
-
50
항만AGV, 200mm AMHS

연구시설
Test Bed
500
-
-
Demo Line, Show room

사무시설
572
-
-
사무동, 창고 등

소 계
4,072
-
347
-

(2) 연구개발자금

개발항목
세부내용
2024년
2025년
2026년

하반기
소계
상반기
하반기
소계
상반기
하반기
소계

8

인치
AMHS System
개발

설비투자
150
150
250
800
1,050
500
-
500

소프트웨어 구매
-
-
-
100
100
200
-
200

3D Vusual SLAM AMR

개발

설비투자
-
-
100
550
650
50
-
50

소프트웨어 구매
-
-
200
100
300
-
-
-

FMCW RADAR SLAM AMR

개발

설비투자
-
-
-
-
-
550
150
700

소프트웨어 구매
-
-
-
-
-
200
100
300

합 계
-
150
150
550
1,550
2,100
1,500
250
1,750

당사는 변화하는 시장에 대응하기 위해 관련 산업에 대한 기술을 연구하고 지속적인 연구개발에 대한 투자와 노력을 기울이고 있습니다. 당사는 12인치(300mm) 반도체 OHT System을 개발한 이력을 바탕으로 8인치(200mm) 반도체 의 효율적인 생산을 위한 AMHS System을 개발 중에 있으며, FMCW RADAR SLAM, Visual SLAM 기술과 같은 AGV/AMR관련 기술을 적극적으로 모니터링하여 변화하는해당 시장을 선점하기 위해 노력하고 있습니다.

개발항목
기대효과

8

인치
AMHS System
개발

- 반도체 생산 자동화로 운영효율 증가 및 비용 절감- 8인치 반도체 AMHS 시장 진입- 미국, 중국, 유럽 등 신규시장 진출

3D Vusual SLAM AMR

개발

- 카메라를 통한 실시간 3D 매핑으로 야외환경 등 동적 환경 대응력 강화- QR코드, 마그네틱 등 추가 인프라 없이 구동하여 유연성 확보 및 유지보수 비용 절감- 제조, 의료, 물류 등 다양한 산업군으로 활용범위 확장

FMCW RADAR SLAM AMR

개발

- 날씨와 조명 등 외부환경으로 인한 영향 최소화- 장애물 감지 능력 개선- 기존 관제 시스템과 FMCW RADAR SLAM을 결합한 통합 솔루션 개발

①
8
인치
AMHS System
개발

8인치
Fab은 자동차 및 전력반도체에 주로 활용되며
, AI의 활용범위 확대로 인한 전력반도체 수요 증가
, 차량용 반도체 시장의 급격한 성장에 따라 발생한 반도체 공급부족으로
8인치 반도체 공장의 수율 향상을 위한 자동화 수요가 확산되고 있는 추세입니다
.

12인치 공장의 대부분에
OHT를 통해 전산화된 자동 이송 방식이 구현된 것과 대비하여
, 8인치 생산라인 내에는 직접 반도체가 담긴 카세트를 카트에 실어 운반하는 경우도 있으며
OHT가 아닌 직선 주행만 가능한
OHS(Overhead Shuttle)가 구축되어 있음에 따라 자동화 효율성이 상대적으로 떨어집니다
.

8
인치 반도체 자동화 시장은 일본의
Daifuku
와
Murata
가 선점하고 있으나
,
이들 업체가 구축한 자동화 설비는 모두
2000
년대 이전의 기술로 최신 자동화 물류 시스템으로의 전환이 필요한
상황입니다.
당사는 지속적인 연구개발을 통해
OHT
시스템 구축에 대한 기술력을 확보하였으며
, 8
인치 자동화 설비에 최신
12
인치 자동화 설비 기술을 접목한
OHT
개발을 진행할 계획입니다
.
이를 기반으로 8
인치 반도체를 주력으로 생산하는 국내외 업체의 노후화된 기존 설비 및 신규 증설 라인을 대상으로
OHT
판매를 계획하고 있습니다
.

당사는
OHT
개발에 필요한 기초 기술에 대한 등록특허
3
건을 확보하였으며
, 12
인치반도체 공장용
OHT
의 데모라인을 성공적으로 운용한 경험을 바탕으로
, 8
인치
OHT
장비 및 자동운송시스템을 개발하여 사업 영역을 확장할 계획입니다
.
당사가 OHT와 관련하여 보유하고 있는 특허 현황은 아래와 같습니다.

순번

특허 내용

특허등록번호

특허권자

등록일자

1

이송 시스템 및 이것의 제어 방법

10-2242360

제닉스

2021-04-14

2

반도체 반송 시스템 및
이의 반송 차량 제어 방법

10-2242361

제닉스

2021-04-14

3

이송 시스템 및 이를 이용한 이송 방법

10-2351005

제닉스

2022-01-10

OHT(Overhead Hoist Transport)의 약자로 천장 전원 공급장치를 말하며, 천정에 주행하는 OHT Vehicle에 전원을 공급하는 장치입니다. OHT는 반도체 Wafer를 보관하는 Foup을 천장에서 운송하며, 소프트웨어적으로는 제품이동 경로를 기획하고 작업 우선순위를 할당하여 반도체 공정의 자동화 및 효율화의 달성에 기여하고 있씁니다. OHT Vehicle은 주행에 필요한 전원을 이 공급장치로부터 제공 받으며, 1대의 전원 공급 장치는 수십대의 Vehicle에 동시에 전원을 공급할수 있는 능력을 가지고 있어야 합니다.장비 단위로는 OHT Vehicle은 정해진 트랙을 고속으로 주행하며, 이 트랙은 반도체 제조 공정에 맞도록 배치되어야 하여 직선 주행, 곡선 주행, 분기 주행이 가능하도록 개발되어야 합니다. 또한 천정에 설치되는 것으로 OHT Vehicle의 하중과, 진동, 흔들림이 없도록 개발되어야 하며, 각종 전자 기기 및 제어 기기를 부착할수 있도록 개발되어야 합니다.당사는 공모자금을 활용하여 8인치 OHT 개발을 위해서 OHT의 전원 공급 장치 개발에 1.5억원, OHT Vehicle의 이송을 위한 Rail system에 8억원, OHT Vehicle의 개발에 2.5억원, Foup 보관을 위한 Stocker개발 5억원을 투자하는 등 총 17억원을 설비투자에 활용하고 OCS(Overhead control system) 에 3억원을 투자하여 총 20억원을 8인치 AMHS System 개발에 활용할 계획입니다.
②
3D Vusual SLAM AMR
개발

물류로봇의 자율주행을 위해 필수적으로 적용되어야 하는 기술인
SLAM(Simultaneous Localization And Mapping)
은 위치 추정과 지도의 생성을 동시에 하는 것을 의미합니다
. AMR
에 부착된 센서가 주변 환경을 관찰하여 얻은 데이터를 기반으로
,
로봇이 스스로 지도 내에서 어떤 곳에 위치하는지 추정하고
,
추정된 위치 데이터를 통해 지도를 계속해서 갱신하는 기술입니다
.

위치 데이터를 획득하고 해석하기 위해 주변 환경을 관찰해야 한다는 점에서
, AMR
에 부착된 센서가
SLAM
의 기능 및 성능을 좌우하게 되며 현재 주로 사용되고 있는 센서의 종류는
LIDAR(Light Imaging Detection and Ranging)
와
RADAR(Radio Detection and Ranging)
가 있습니다
.

LIDAR

는 레이저 빔을 발사하여 대상 물체로부터 반사되는 신호를 받아 물체까지의 거리를 측정하는 기술로
,
작은 물체를 감지할 수 있으며 물체와의 정확한 거리를 파악할 수 있지만 비가 오거나 흐린 날씨에 실외에서 적용하기 어렵다는 단점이 존재합니다
.

RADAR

는 전자기파를 물체에 발사시켜 반사되는 전파를 수신하여 물체와의 거리를 측정하는 기술로
,
긴 작동거리를 가지고 야간 혹은 악천후 상황에서도 사용이 가능하다는 장점이 있으나
LIDAR
방식 대비 작은 물체를 감지하기 어렵고 물체와의 정확한 거리 파악이 어렵다는 단점이 존재합니다
.

LIDAR SLAM

및
RADAR SLAM
방식 모두 다양한 환경 내
AMR
의 완전 자율주행화를 달성하기에는 한계점이 존재하
며, AGV/AMR
시장 성장의 가속화에 따라다양한 수요처에 대응할 수 있는 또다른 방식의
SLAM
기술 개발이 필요한 상황입니다
.

당사는 기존
SLAM
방식의 한계점을 해결하기 위해 향상된 센서 기능을 가진
VisualSLAM
기술을 개발하고 있습니다
. Visual SLAM
은 카메라를 센서로 하여 카메라 촬영을 통해 얻은 물체를 식별하기 때문에 정확성이 향상되며 실내외 모든 환경에서 사용할 수 있고
GPS
신호가 제한적인 환경에서도 사용이 가능하다는 장점이 있습니다
.

카메라로 촬영한 고차원의 특징 정보를 해석하고 처리해야하는 특성으로 인해
Visual SLAM
은 방대한 양의 학습 데이터를 처리할 수 있는
AI
기술을 필요로 합니다
.

당사는
Visual SLAM
알고리즘 및
Visual SLAM
구현에 필수적인
3D
카메라를 활용한초경량
AI
모델에 대한 연구개발을 통해
AMR
의 고도화 및 신수요 창출을 위한 투자를 진행하고 있습니다
.

Visual SLAM 시스템은 다양한 카메라와 인식 시스템을 테스트를 통하여 적합한 시스템을 구축 해야 하며, 시스템 구축 및 알고리즘의 개발 완료 이후 실제 양산 적용을위한 전용의 보드 제작이 필요합니다. 당사는 다수의 카메라 인터페이스와 알고리즘 실행이 가능한 GPU 기반의 전용보드 제작을 진행할 예정이며, 이를 구동하기 위한 AI 기반의 알고리즘을 산학협력을 통하여 구현할 계획에 있습니다. 당사는 Visual Slam을 활용한 AMR의 개발과 관련하여 주행 Test용 AMR 제작에 3억원, VIsual Slam의 시스템 및 구동 보드 구축에 4억원 총 7억원을 설비투자에 활용하고, Visual Slam 구동을 위한 Core AI 알고리즘 소프트웨어 구축에 3억원을 투자할 계획입니다.

③
FMCW RADAR SLAM AMR
개발

Radar(RAdio Detection And Ranging)

는 전파를 쏘고 반사되는 주파수를 감지하여 거리를 측정하는 시스템으로
,
오래전부터 항공기와 선박 등에서 사용되어 왔습니다
.
최근에는 자동차의
ADAS(Advanced Driver Assistance System)
에서 주변 차량을 감지하는 용도로 많이 사용되고 있습니다
.
특히
FMCW (Frequency Modulated Continuous Wave)
방식의
Radar
는
24GHz
에서
77GHz
대역을 사용할 정도로 파장이 짧아정밀하게 감지할 수 있도록 기술이 개발되고 있습니다
.

Radar

는 거리를 감지할 수 있는
Lidar
와 유사하지만
, Lidar
는 거리 측정 시 매우 정밀한 반면
,
유리를 감지하지 못하거나 비 또는 눈이 올 경우 인식하지 못하는 등 환경적인 제한이 있습니다
.
그러나
Radar
는
Lidar
에 비해 정밀함은 떨어지지만
,
투명 소재도 감지할 수 있으며
,
비
,
눈
,
먼지 등과 같은 환경에 비교적 제약을 덜 받아 항공기와자동차 등에 활용되고 있습니다
.
특히 최근에는 위상 배열
Radar
등 고해상도의
Radar
들이 개발되고 있으며
,
이를 활용하여 고해상도
FMCW Radar
를
SLAM
에 적용하는 연구들이 진행되고 있습니다
.

FMCW Radar

로
SLAM
을 진행할 경우
, Radar
의 해상도에 따라 성능이 결정되기에 해상도가 낮은 경우 오차가 매우 커 실내에서는
Lidar
기반
SLAM
및
Visual
기반
SLAM
에 비해 성능이 떨어질 수 있습니다
.
그러나
Radar
를 실외에서 적용한다면
Lidar
및
Vision
방식에 비해 먼 거리
(100m
이상
)
까지 인식이 가능하고
,
이를
SLAM
에 적용할 경우 위치 정밀도는 떨어지지만 매우 넓은 범위를 측정할 수 있습니다
.

이에 당사는
Radar
기반
SLAM
을 활용하여 향후 실외에서 적용할 수 있도록 선행 기술 개발을 진행하려고 합니다
.
최근 해상도가 높은
Radar
들이 개발되고 있으며
,
이를기존
SLAM
과 접목하여 해당 기술의 선행 개발을 통해 성능 평가와 실외 적용성 여부를 판단하려고 합니다
. Radar
기반
SLAM
개발이 원활히 진행되어 대략적인 위치 측정이 가능하다고 판단된다면
,
이를 활용하여
Marker
등을
Hybrid
방식으로 병행 사용하면 실외 위치 측정의 신뢰성을 높일 수 있습니다
.
또한 비교적 먼 거리에서도 물체를 정확하게 감지할 수 있어 더 넓은 범위를 대상으로
SLAM(Simultaneous Localization And Mapping,
실시간 자기 위치 인식 기술
)
의 적용이 가능하다는 장점이 있습니다
.
더불어
FMCW Radar
를 활용하여 원거리
,
중거리 장애물 감지에 활용할 수 있습니다
.
실외 주행 시에는 실내와 달리 고속 주행이 필요하며
,
이를 위해서는 환경에 강하고원거리 감지가 가능한
Radar
가 적절하게 활용될 수 있습니다
.

FMCW Radar
를 이용해 실외 주행에 신뢰성 있는 시스템이
도입되면 항만
AGV,
실외 창고의 무인지게차
,
공장 간 물류 이동 로봇 등 다양한 실외 물류 로봇에 활용될 수 있을 것으로 예상됩니다
.
이는 보다 광범위한 범위의 자율주행이 필요한 환경에서적용이 가능하다는 장점이 있으며
,
물류 자동화 수요 확산에 따라 해당 장비의 수요가 성장할 것으로 예상됩니다
.
당사는 FMCW RADAR slam을 위한 주행 Test 용
AMR 제작에 3억원, FMCW의 시스템 및 구동 보드의 구축에 4억원, 7억원을 설비투자에 활용하고, FMCW 구동을 위한 Core AI 알고리즘 소프트웨어 구축에 3억원을 투자할 계획입니다.

(3) 운영자금

구분
2024년
2025년
2026년

인력 채용
400
800
-

직원 인센티브 부여
100
500
-

복리후생
134
300
-

당사는 내부 통제 강화를 위한 관리 인력 채용 및 우수 기술인력 채용 등 약 15명의 인력 확보를 위해 2024년 4억원, 2025년 8억원 가량의 예산을 투입할 계획이고 기존우수 인력 이탈 방지를 위한 인센티브 및 직원 복리후생 등에 2024년 2억원, 2025년 8억원 가량의 예산을 반영할 예정입니다 .(4) 공모자금의 유입이 예상액을 하회할 경우의 계획

대표주관회사인 신영증권㈜는 제시된 희망공모가액(28,000원 ~ 34,000원)을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시하였으며, 동 수요예측 결과 등을 고려하여 발행회사와 협의하여
확정공모가액을 40,000원으로 결정하였습니다.
이와 별개로 향후 3년간 시설자금, 연구개발비 및 운영자금이 당사가 증권신고서 제출 현재 예상한 금액을 초과하여 추가적인 자금이 필요할 경우, 기존 자금 및 추후 발생이 예상되는 영업현금흐름을 활용하여 충당할 계획입니다. 공모자금 납입 시점과 집행까지 일부 시간이 소요될 것을 감안하여, 실제 자금집행 전까지 안정성이 높은 단기금융상품 투자 및 은행 등 금융기관에 자금을 예치할 예정입니다.

3. 공모자금 유입의 경제적 효과
당사는 코스닥 상장을 통한 공모 자금을 활용하여
시
설
투자로 인한 생산 능력 확장 을 통하여 사업 영역의 확장을 추진하고자 합니다. 또한 기존 사업 영역에서의 기술 개발과 및 신규 장비의 연구 개발을 통해 시장 내 당사 기술 및 제품 경쟁우위를 확보하고, 매출 증대를 바탕으로 지속적으로 성장하는 기반을 마련하고자 합니다.

공모자금은 향후 당사의 안정적인 경영활동과 장기적인 성장을 이루는 데 있어 기반자금으로 사용될 예정입니다.

VI. 그 밖에 투자자보호를 위해 필요한 사항

1. 시장조성에 관한 사항
당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항 없습니다.
2. 안정조작에 관한 사항
당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항 없습니다.

제2부 발행인에 관한 사항

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 개황
당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

나. 회사의 법적ㆍ상업적 명칭

당사의 명칭은 제닉스 주식회사이며, 영문으로는 ZENIX Co.,Ltd.라 표기합니다.

다. 설립일자 및 존속기간
당사는 2010년 04월 23일에 설립되었습니다.

라. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
ㆍ주소 : 충청남도 천안시 서북구 직산읍 부송로 165-33ㆍ전화번호 : 041-582-7600ㆍ홈페이지 주소 : http://zenixkorea.co.kr

마. 중소기업 등 해당 여부

당사는「중소기업기본법」제2조에 의한 중소기업에 해당하며,「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제25조 규정에 의거 벤처기업에 해당됩니다.

중소기업 등 해당 여부

중소기업 해당 여부
해당

벤처기업 해당 여부
해당

중견기업 해당 여부
미해당

중소기업 확인서.jpg
중소기업 확인서

벤처기업확인서

바. 주요 사업의 내용 및 향후 추진하려는 신규사업

당사는 한국표준산업분류상 그 외 기타 특수 목적용 기계 제조업
(C29299)에 속하는 회사로 반도체
, 디스플레이
, 2차전지
, 자동차 등 다양한 산업에 적용되는 자동화 물류 시스템
(AMHS, Automated Material Handling System)을 전문적으로 개발 및 공급하는 회사입니다
.

당사의 주요 사업 및 향후 추진하려는 신규사업에 대한 내용은 동 공시서류의 Ⅱ. 사업의 내용을 참조하시기 바랍니다.

사. 신용평가에 관한 사항

평가일
평가대상 등
평가대상의신용등급
평가회사(신용평가등급범위)

2024.04.19
기업신용평가
BB
이크레더블 (AAA ~ D)

※ 신용등급 체계

기업평가등급
등급의 정의

AAA
채무이행 능력이 최고 우량한 수준임

AA
채무이행 능력이 매우 우수하나, AAA보다는 다소 열위한 요소가 있음

A
채무이행 능력이 우량하나, 상위등급에 비해 경기침체 및 환경변화의 영향을 받기 쉬움

BBB
채무이행 능력이 양호하나, 장래경기침체 및 환경변화에 따라 채무이행 능력이 저하 될 가능성이 내포되어 있음

BB
채무이행 능력에 문제가 없으나, 경제여건 및 시장환경 변화에 따라 그 안정성면에서는 투기적인 요소가 내표되어 있음

B
채무이행 능력이 있으나, 장래의 경제 환경 악화시 채무불이행 가능성이 있어 그 안정성면에서 투기적임

CCC
현재시점에서 채무불이행이 발생할 가능성을 내포하고 있어 매우 투기적임

CC
채무불이행이 발생할 가능성이 높음

C
채무불이행이 발생할 가능성이 매우 높음

D
현재 채무불이행 상태에 있음

주)
상기 등급 중 AA부터 CCC까지는 당해 등급 내에서의 상대적 위치에 따라 + 또는 - 부호를 부여할 수 있습니다.

아. 회사의 주권상장 및 특례상장에 관한 사항

주권상장 (또는 등록ㆍ지정)여부
주권상장 (또는 등록ㆍ지정)일자
특례상장 등 여부

미해당
-
해당사항 없음

2. 회사의 연혁

가. 회사의 본점소재지 및 그 변경

날짜
소재지 (주소)
변경 사유

2010.04.23
경기도 평택시 서탄면 수월암리 557-6번지 비동
설립

2012.09.21
충청남도 천안시 서북구 직산읍 부송로 165-33
변경

나. 경영진 및 감사의 중요한 변동

변동일자
주총종류
선임

임기만료

또는 해임

신규
재선임

2010.04.23
발기인 총회
사내이사 배성관(주1) 감사 윤덕환
-
-

2013.03.29
정기주주총회
감사 김훈
사내이사 배성관(주1)
감사 윤덕환

2016.03.29
정기주주총회
-
사내이사 배성관(주1)감사 김훈

2018.04.02
-
-
-
감사 김훈

2019.03.29
정기주주총회
-
사내이사 배성관(주1)
-

2022.03.30
-
-
-
사내이사 배성관(주1)

2023.03.30
정기주주총회
사내이사 배성관(주1)사내이사 박준호사내이사 장재원사외이사 이재호감사 서정국
-
-

2024.03.29
정기주주총회
사외이사 황인이감사 강윤석
-
사외이사 이재호감사 서정국

주1)
사내이사이자 대표이사입니다.

다. 최대주주의 변동

(단위 : 주, %)

변경일자
변경 전
변경 후
비고

최대주주명
소유주식수
지분율
최대주주명
소유주식수
지분율

2010.04.23
-
-
-
배성관
10,000
52.6
설립

2017.07.28
배성관
10,000
52.6
배성관
1,000,000
52.6
액면분할

2018.03.30
배성관
1,000,000
52.6
배성관
2,000,000
52.6
이익배당(무상증자)

2022.07.30
배성관
2,000,000
52.6
배성관
2,000,000
50.3
유상증자

2024.03.04
배성관
2,000,000
50.3
배성관
1,600,000
40.2
양수도

주)
지분율은 총 발행주식수 기준입니다.

라. 상호의 변경

당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

마. 회사가 화의, 회사정리절차 그 밖에 이에 준하는 절차를 밟은 적이 있거나 현재 진행중인 경우 그 내용과 결과

당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.
바. 회사가 합병등을 한 경우 그 내용

당사는 합병을 통한 시너지를 확보함으로써 향후 매출증대 및 성장기반을 마련하기 위하여 종속회사(지분율: 100%)인 알파원(주)를 상법 제527조의 3에 의거한 소규모 합병절차에 따라 2023년 12월 27일자로 흡수합병(합병비율 1:0) 하였습니다.

사. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화

당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

아. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용

일자
내용

2010.07
품질경영시스템(ISO9001) 인증

2011.02
벤처기업 인증

2012.10
천안본점 기업부설연구소 인증

2018.12
자회사 알파원(주) 설립

2018.12
제55회 무역의 날 500만불 수출의탑(배성관 대표이사), 산업포장 수상(배성관 대표이사)

2019.03

구미지점 설치 : 경상북도 구미시 1공단로6길 64-23, 9-5동, 9-6동

2019.05
환경경영시스템(ISO14001) 인증

2019.08
고용노동부 청년친화강소기업 선정

2020.05
중소벤처기업부 2020년 글로벌 강소기업 지정 (200개사)

2020.07
구미지점 기업부설연구소 인증

2021.11
안전보건경영시스템(KOSHA-MS) 인증

2022.10
2022년도 인재육성형 중소기업 지정기업 선정

2022.11

제18회 천안시 기업인의 상 '경영대상' 수상

2023.05
중소기업 수출 유공 포상 시상식 중소벤처기업부 장관 표창 수상

2023,08
중소벤처기업부 성과공유기업 인증

2023.09

소재
·부품
·장비 전문기업 인증

2023.10
안전보건경영시스템(ISO45001) 인증

2023.10
제30회 충청남도 기업인 대상 '종합대상' 수상

2023.11
정보보호경영시스템(ISO27001) 인증

2023.12
제60회 무역의 날 700만불 수출의 탑(배성관 대표이사), 국무총리표창 수상(박준호 상무이사)

2023.12
자회사 알파원(주) 흡수합병

2024.02
천안형 청년친화기업 지정

2024.06
천안시 미래 유니콘기업(C-STAR) 선정

3. 자본금 변동사항

가. 자본금 변동추이

(단위 : 주, 원)

종류
구분
15기 반기
14기
13기
12기

(2024년 반기말)
(2023년 말)
(2022년말)
(2021년말)

보통주
발행주식총수
3,980,000
3,980,000
3,980,000
3,800,000

액면금액
100
100
100
100

자본금
398,000,000
398,000,000
398,000,000
380,000,000

우선주
발행주식총수
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-

기타
발행주식총수
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-

합 계
자본금
398,000,000
398,000,000
398,000,000
380,000,000

주
) 2022
년
7
월
30
일 우리사주조합을 대상으로 유상증자하였습니다
.

[

유상증자 등 자금 사용내역
]

(단위 : 주, 백만원)

유상증자일

주식 종류

주식수

발행가액
(
원
)

납입금액

사용내역

비고

2022-07-30

보통주

180,000

5,000
900

운영자금

-

4. 주식의 총수 등

가. 주식의 총수 현황

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위 : 주, 원)

구 분
주식의 종류
비고

보통주
우선주
합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수
50,000,000
-

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수
3,980,000
-
3,980,000
-

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수
-
-
-
-

1. 감자
-
-
-
-

2. 이익소각
-
-
-
-

3. 상환주식의 상환
-
-
-
-

4. 기타
-
-
-
-

Ⅳ. 발행주식의 총수(Ⅱ-Ⅲ)
3,980,000
-
3,980,000
-

Ⅴ. 자기주식수
287,160
-
287,160
-

Ⅵ. 유통주식수(Ⅳ-Ⅴ)
3,692,840
-
3,692,840
-

나. 자기주식 취득 및 처분 현황

취득방법
주식의 종류
기초
변동 수량
기말
비고

취득(+)
처분(-)
소각(-)

배당가능이익범위이내취득
직접취득
장내 직접 취득
-
-
-
-
-
-
-

장외 직접 취득
보통주
739,201
-
452,041
-

287,160

-

공개매수
-
-
-
-
-
-
-

소계(a)
보통주
739,201
-
452,041
-

287,160

-

신탁계약에의한취득
수탁자 보유물량
-
-
-
-
-
-
-

현물보유물량
-
-
-
-
-
-
-

소계(b)
-
-
-
-
-
-
-

기타 취득(c)
-
-
-
-
-
-
-

총 계(a+b+c)
보통주
739,201
-
452,041
-

287,160

-

주) 당사는 2022년 8월 당사의 퇴임임원 1인이 소유한 당사의 보통주식 860,000주를 자기주식으로 취득 후 2023년 9월 우리사주조합에 120,799주를 양도하였으며, 2024년 3월 에이케이케이 로보테크 밸류업 신기술투자조합에 452,041주를 처분하여 증권신고서 제출일현재 자기주식 287,160주를 보유하고 있습니다.

다. 다양한 종류의 주식 발행 현황

당사는 설립 이후 종류주식을 발행한 이력이 없습니다.

5. 정관에 관한 사항

가. 정관 변경 이력

정관변경일
해당주총명
주요변경사항
변경이유

2022.01.11
정기주주총회

-

제 2조

(목적)

- 사업목적 추가

2022.03.30
정기주주총회
- 전면개정
- 코스닥 표준정관 반영

2023.03.30
정기주주총회
- 제 4조(공고방법) - 제 5조(회사가 발행할 주식의 총수 및 각종 주식의 내용과 수) - 제 7조(회사 설립시 발행하는 주식의 총수) - 제 8조(주식의 종류) - 제 9조(신주인수권) - 제 9조의 2(주식매수선택권) - 제 10조(명의개서대리인) - 제 10조의 2(주주 등의 주소, 성명 및 인감 또는 서명 등 신고) - 제 10조의 3(주주명부) - 제 11조(주식등의 전자등록) - 제 12조(신주의 동등배당) - 제 14조(주주명부의 폐쇄 및 및 기준일) - 제 15조(전환사채의 발행) - 제 16조(신주인수권부사채의 발행) - 제 17조(사채발행에 관한 준용규정) - 제 20조(소집통지 및 공고)
- 불필요한 문구 삭제 - 보완을 위한 조항 변경 - 주식매수선택권 부여 준비 - 관계법령 추가 및 신설 - 코스닥상장법인 표준정관 추가 반영

2023.07.11
임시주주총회
- 제 2조(목적)
- 사업목적 추가

2024.02.23
임시주주총회
- 제 2조(목적)
- 사업목적 추가

2024.03.29
정기주주총회
- 전면개정

- 불필요한 문구 삭제 -

코스닥상장법인 표준정관 반영

나. 사업목적 현황
(1) 사업목적 현황

구 분
사업목적
사업영위 여부

1

반도체
, FPD
장비관련 개발
,
제조 및 판매

영위

2

자동화 설비 및 주변기기 개발
,
제조 및 판매

3

IT
관련 설비 및 주변기기 개발
,
제조 및 판매

4

의료기기 개발
,
제조 및 판매

5

각 호와 관련된 수출입업

6

부동산임대업

7

비철
,
금속 분말제조업

8

자동화 장비 컨설팅업

9

기계가스설비공사업

10

기계설비공사업

11

각 호에 관련된 부대사업 일체

12

정보통신 솔루션 및 서비스 컨설팅업

13

산업용로봇 제조 및 판매업

14

응용 소프트웨어 개발 및 공급
,
판매
,
관련서비스업

15

산업용 기자재 도
,
소매업

16

산업용 기계
,
장비 제조 및 가공업

17

산업자동화설비 제조업

(2) 사업목적 변경 내용

구분
변경일
사업목적

변경 전
변경후

추가
2022.01.11
-
1. 기계가스설비공사업1. 기계설비공사업1. 각 호와 관련된 수출입업

2023.07.11
-
1. 스프트웨어 개발 및 공급, 판매, 서비스업1. 정보통신 솔루션 및 서비스 컨설팅업

2023.12.27
-
1. 산업용로봇 제조 및 판매업1. 응용 소프트웨어 개발 및 공급, 판매, 관련서비스업1. 산업용 기자재 도,소매업1. 산업용 기계, 장비 제조 및 가공업1. 산업자동화설비 제조업

삭제
2024.03.29
1. 의약외품 제조업1. 의약외품 도소매업 및 서비스업1. 의약외품 무역업 및 통신판매업1. 공산품 제조업1. 공산품 도소매업 및 서비스업1. 공산품 무역업 및 통신판매업1. 소프트웨어 개발 및 공급, 판매, 서비스업
-

(3) 사업목적 변경 사유

사업목적
변경 취지 및 목적
변경제안주체
회사의 주된사업에 미치는 영향

1. 기계가스설비공사업
기존 사업군과 연계되는 사업으로의 확장
이사회
부수적인 수익창출을 목적으로 하였기 때문에당사의 주된 사업에 미치는 영향은 없을 것으로 예상됨.

1. 기계설비공사업

1. 각 호와 관련된 수출입업

1. 스프트웨어 개발 및 공급, 판매, 서비스업
자동화장비 SW개발과제 참여자격 획득
이사회

1. 정보통신 솔루션 및 서비스 컨설팅업

1. 산업용로봇 제조 및 판매업
알파원(주) 합병에 따른사업목적 추가
이사회

1. 응용 소프트웨어 개발 및 공급, 판매, 관련서비스업

1. 산업용 기자재 도,소매업

1. 산업용 기계, 장비 제조 및 가공업

1. 산업자동화설비 제조업

1. 의약외품 제조업
기존 사업영역을 재정비하며 비영위하는 사업목적 제거
이사회

1. 의약외품 도소매업 및 서비스업

1. 의약외품 무역업 및 통신판매업

1. 공산품 제조업

1. 공산품 도소매업 및 서비스업

1. 공산품 무역업 및 통신판매업

1. 스프트웨어 개발 및 공급, 판매, 서비스업

II. 사업의 내용

※ 용어설명

용어

설명

스마트팩토리

제품의 기획ㆍ설계에서부터 판매까지의 전 주기 제조과정을 인공지능
, 빅데이터
, VR/AR, 5G, 디지털트윈 등과 같은 첨단 디지털 기술을 적용하여 최소 비용과 시간으로 생산성 및 품질 향상
, 인간 중심의 작업 환경 및 고객 수요 맞춤형 제품을 생산하는 첨단 지능형ㆍ자동화 공장

공장자동화

컴퓨터 시스템이나 산업 로봇을 도입하여 공장 전체의 무인화
, 생산 관리의 자동화 등을 행하는 시스템의 총칭

AMHS

(
Automated Material Handling System
)

반도체
, 2차전지 등 첨단 제조 공장에서 채택되는 물류 자동화 시스템으로
, 물자의 정확하고 신속한 이동을 통해 운영 효율성을 극대화하고 생산성을 향상시키는 역할을 수행
. AMHS의 대표적인 솔루션에는
Stocker, AGV, AMR, OHT 등이 있음

MES

(Manufactuing Execution System)

수주부터 출하까지 제조업체의 전체 생산 활동에 대한 각종 데이터를 수집
, 집계
, 분석 및 모니터링하고 공정을 제어함으로써 생산성을 극대화하는 통합 생산관리시스템

WMS

(Warehouse Management System)

물류센터 내에서 물류를 관리하면서 발생하는 모든 활동
, 주문 및 입
·출고 최적화
, 실시간 재고 관리
, 공간과 장비 최적화 등 물류 흐름상 정보를 실시간 제공하고 조절하는 시스템

PLC

(Programmable Logic Controller)

산업 현장에서 다양한 기계 장치 및 생산공정을 자동으로 제어하기 위해 사용되는 컴퓨터의 일종
. 센서로부터 입력받은 신호를 기반으로 프로그래밍을 통한 논리적인 연산을 수행하고
, 정의된 조건 및 규칙에 따라 특정 행동을 자동으로 수행하며 공장자동화 및 제어시스템 구현을 위해 필수적인 장치

통신 프로토콜

서로 다른 기기들 간의 데이터 교환을 원활하게 수행할 수 있도록 표준화시켜놓은 통신 규약

반도체
Stocker

반도체 제조공정 내
FOUP의 반입
/반출
/저장을 통해 재고관리
, 물동량 제어 등의 기능을 수행하는 자동화 설비로
, 반도체 제조공정의 장비와 연계하여 전체 공정의 생산흐름을 원활하게 유지하는 역할을 수행함

Wafer

반도체 집적회로를 만드는 토대가 되는 얇은 원판을 의미하며
, 6인치
, 8인치
, 12인치 등의 크기의 원판에 반도체 전자회로를 새기는 공정을 거쳐 반도체 칩이 만들어지게 됨

FOUP

(Front Opening Unified Pod)

반도체 제조공정 라인에서 웨이퍼를 보관하는 캐리어로
, 공정시 발생되는 불순물로부터 웨이퍼를 보호하는 역할을 하며
, 웨이퍼의 세정
, 적재
, 보관
, 이송 등의 자동화 공정에 사용

디스플레이
Stocker

LCD/OLED

제조공정 내 사용되는 글래스 카세트 및 마스크 카세트의 공정간 보관 및 이송 기능을 담당하는 자동화 설비

OHT

(Overhead Hoist Transport)

반도체 공장 내부인 클린룸 천장위에 설치된 레일을 이용하여 각 제조 공정간 반도체 웨이퍼가 담긴
FOUP을 천장에서 이송하는 이송 로봇

AGV

(Automated Guided Vehicle)

QR

코드나 점자 등 코드를 통해 이동하는 루트를 설정하는 물류로봇으로
,
이동 경로를 지속해서 입력 받아야 하기 때문에 로봇이 이동하는 길에
QR
코드
,
점자 등의 가이드가 필요하며
,
설정된 길 외에는 이동이 불가함

AMR

(Autonomous Mobile Robot)

이동간에 사람이나 장애물을 인식하고 스스로 길을 탐색하여 목적지까지 도달하는 자율주행이 가능한 로봇으로
, 카메라 및 라이다 등 센서를 통해 사물을 인식하여 공정 내에서 발생하는 변수에 실시간으로 대처가 가능함

ACS

(AGV/AMR Control System)

AGV

를 통합 제어하는 메인 컨트롤 시스템으로
,
현장에서 운영 중인 상위시스템
(MES, MCS
등
)
과 통신하여 명령을 자동으로 생성하여 실시간으로 로봇에게 작업을 할당하고
,
작업장 내 이동관리 등을 종합적으로 제어해 최적의 로봇운영을 지원하는 시스템

SLAM

(Simultaneous Localization and Mapping)

로봇이 움직이면서 주변 데이터를 바탕으로 공간상에서 자신의 위치를 파악하는 위치 추정
(Localization)과 주변 환경에 대한 지도를 만드는 지도 작성
(mapping) 과정을 지칭하며
AMR의 자율주행을 위해 적용되는 기술

Lidar

(Light Detection And Ranging)

레이저 펄스를 발사하여 그 빛이 대상 물체에 반사되어 돌아오는 것을 받아 물체까지 거리 등을 측정하고 물체 형상까지 이미지화하는 기술

Radar

(Radio Detecting And Ranging)

마이크로파 정도의 전자기파를 물체에 발사시켜 물체에서 반사되는 전자기파를 수신하여 물체와의 거리
, 방향
, 고도 등을 알아내는 무선감시장치

노드

AGV

가 이동하는 경로를 구성하는 요소로
,
좌표나 위치정보로 표현되며
AGV
는 노드를 따라 이동하게 됨

정지 정밀도

주행 중인
AGV가 목표 지점에 도착하여 정지할 때
, 도착점에서
AGV가 이탈한 거리값을 나타내는 지표로
, 일반적인
AGV의 정지정밀도는
±10mm 수준

1. 사업의 개요

가. 회사의 현황

당사는 한국표준산업분류상 그 외 기타 특수 목적용 기계 제조업
(C29299)
에 속하는 회사로 반도체
,
디스플레이
, 2
차전지
,
자동차 등 다양한 산업에 적용되는 자동화 물류 시스템
(AMHS, Automated Material Handling System)
을 전문적으로 개발 및 공급하는 회사입니다
.

AMHS

는 첨단 제조공정의 무인화
,
자동화를 달성하기 위해 필수적으로 도입되어야 하는 시스템으로
,
당사는
AMHS
솔루션 중 공정 내 반송물의 보관 및 반입·반출 역할을 수행하는 자동화 설비인
Stocker
와 다양한 종류의 자재를 자동으로 이송하는 물류로봇인
AGV/AMR
에 대한 전문 기술 및 제조 능력을 바탕으로 공장 자동화에 필요한 핵심 솔루션을 제공하고 있습니다
.

AMHS

는 크게 현장 내 기계
,
설비
,
로봇 등의 하드웨어와 이를 제어하고 모니터링하는 소프트웨어로 구성되며
,
제조
(
공장
),
유통
(
물류창고
),
소비
(
일반시설
)
시장에 따라 기능과 역할이 나누어집니다
.
이 중 제조공장에서의 물류는 원자재의 입고부터 생산공정간 자재의 이동 및 보관
,
최종 제품 출고까지의 전 과정을 의미하며
,
각 과정별로 목적에 부합하는 설비와
IT
시스템이 활용됩니다
.

당사는 제조업을 대상으로 공장 자동화에 필요한 다수의 자동화 시스템을 공급하고 있습니다
.

[
AMHS 내
당사의 사업 영역]

사업영역

(출처 : 삼성SDS)

당사는
Stocker 및
AGV/AMR에 대한 전문 기술력과 인력
, 생산능력을 바탕으로 공정 내 높은 청정 관리가 필요한 반도체
, 디스플레이 산업부터 일반물류 환경의
2차전지
, 자동차 산업까지 다수의 제조업을 대상으로 성공적으로 제품 공급을 이어 나가고 있습니다

[
당
사의 주요 제품군]

Stocker
AGV
AMR

stk

agv

amr

당사가 주력으로 생산하는 반도체 공정용
Stocker
는 반도체 웨이퍼가 담긴
FOUP(Front Opening Unified Pod)
의 저장 및 반입
,
반출을 목적으로 하는 자동화 시스템으로
,
공정 내
FOUP
의 물동량을 파악하고 제어하여 전체 공정내 웨이퍼 재고관리를 효율적으로 수행하기 위해 도입되는 무인자동화 시스템입니다
.

한편
,
당사는 설립연도인
2010
년
Laser
가이드 방식의
AGV
를 국내 최초로 국산화에 성공하여

AGV/AMR
사업에 진출하였습니다
. AGV(Automated Guided Vehicle)
는 대표적인 물류이송 로봇의 하나로써
,
자체 동력을 바탕으로 사람이 조작하지 않고 독립적으로 동작하며
,
유선 또는 무선방식의 가이드에 의해 자동으로 움직이는 무인이송로봇입니다
.

AGV

는 주행하는 현장 바닥에 마그네틱
,
테이프
, QR
코드와 같은 유도장치에 따라 주행하는 유선 유도방식 또는 레이저를 활용하여 현장 벽면에 부착된 반사판
(reflector)
으로부터 반사되어 오는 레이저의 거리 및 각도를 계산하여 주행하는 무선 유도방식으로 주행합니다
.

[AGV

와
AMR
의 비교
]

특
징

AGV

AMR

주행방식

QR Code,

레이저 등 주행 간 지속적인 주행 루트 입력 필요

자율 주행 기능을 통해 목표물까지 자유롭게 이동가능

장애물

이동 경로 간 장애물 인지 시 레일 위에서 주행 정지

이동 경로 간 장애물 인지 시 새로운 맵핑을 통해 장애물 회피 후 목표 도착

적재무게

상대적으로 무거운 무게 적재 가능

상대적으로 가벼운 무게 적재 가능

속도

상대적으로 느림

상대적으로 빠름

정확도

1cm

미만 오차

3~5cm

미만 오차

라인 변경

구축 이후 루트 수정 어려움

구축 이후 루트 수정 쉬움

당사는 반도체
,
디스플레이 공정과 같은
Clean
물류 환경용
AGV/AMR
부터 자동차 생산라인
, 2
차전지 모듈 조립공정 등 일반 물류 환경용
AGV/AMR
를 모두 개발하여 다수의 고객사를 대상으로 요구 사양을 충족하는 물류로봇을 판매하고 있습니다
.

다수의 반도체 웨이퍼 생산라인용
AGV
와 후공정 검사 자동화 라인용
AMR
을 개발하여 반도체 공장에 납품하고 있으며
,
디스플레이 공정 내 포토 마스크 운반용
AGV/AMR
을
공급하고 있습니다
.

당사는 공정 내 높은 청정도를 요하는 반도체
,
디스플레이 부문 외에도 일반 공정환경에서 활용되는
AGV/AMR
을 판매하고 있습니다
. 250kg
에서
5,000kg
까지의 고중량 화물을 반복적으로 이송해야 하는 자동차 생산라인용
AGV
를 개발하여 자사 물류로봇을 성공적으로 공

급한 이력이 있습니다.

[

자동차 생산라인용
AGV]

공

고하중용

반송
AGV

차체 이송
AGV

차체 이송
AMR

고하중용 반송 agv.jpg
고하중용 반송 agv

차체 이송 agv.jpg
차체 이송 agv

차체 이송 amr.jpg
차체 이송 amr

2. 주요 제품 및 서비스

가. 주요 제품 등의 현황

[제
품의 구분]

제
품

제 품 설 명

Stocker

반도체
, 디스플레이 등 제조공정에서 다양한 반송물의 보관 및 반입·반출을 자동으로 수행하여
, 첨단 제조공정의 무인자동화를 달성하고 공장 전체의 생산성 향상에 핵심적인 역할을 수행하는 자동화 물류 장비

AGV/AMR

공정 내에서 다양한 운반물을 자동으로 운반하는 물류로봇으로
, AGV는 유도장치에 의해 주행경로가 미리 설정되어 일정한 경로만 운행하며
, AMR은 주변 환경을 인식하고 스스로 길을 탐색하는 기능이 추가되어 자율주행이 가능한 물류로봇

기타장비

일정한 거리 내 반송물을 자동으로 운반하는
Conveyor, 반송물을 임시로 보관하는
Buffer 및
Dumper 등 자동화 설비 구축에 필요한 각종 물류 장비

Job Change

Stocker, AGV/AMR

등 자동화 설비의 고객사 요구사항에 따른 개조 서비스 및
On-Call
대응에 따른
A/S

기타매출

고객사 요구사항에 따른
Spare Part 및 부품 매출

용역매출

금속 분말 등 소재사업 매출

[주
요 제품 등의 매출 현황]

(단위 : 백만원)

품 목

출시일

매출액

비중

Stocker
2012.12
37,668
61.45%

AGV/AMR
2010.08
18,460
30.11%

기타장비

2012.12
2,491
4.06%

Job change
-
1,469
2.40%

기타매출

-
1,092
1.78%

용역매출

-
121
0.20%

합 계

-

61,300

100.00%

주
) 2023
년도 매출액 기준으로 작성하였습니다
.

나. 주요 제품 등의 가격변동추이

(단위 : 백만원)

품 목

2021

년

2022

년

2023

년

Stocker

내수

299
288
372

수출

-
810
792

AGV/AMR

내수

104
60
97

수출

96
278
92

주
)
당사는 제품군별로 다양한 제품라인을 판매하고 있고
,
동일한 품목군 내에서도 제품라인별로 가격이 상이하여 가격의 변동추이를 나타내기 어렵습니다
.
다만 주요제품의 가격 산정시 품목별 매출액을 총 수량으로 나누어 평균 단가를 산정하여 기재하였습니다
.

당사의 주요 제품인 반도체용
Stocker
장비는 기구적·제어적인 구성이 양산 설비에적합하게 안정화되었으므로 가격 변동성이 크지 않습니다
.
다만
, 2023
년 국내
Stocker
의 경우 개발형 스토커의 비중이 올라가고
,
고객이 요구하는 옵션 사항이 증가함에 따라 장비당 단가가 다소 증가하였으며
,
해외 업체의 경우 디스플레이 고객사로 반도체용
Stocker
장비 대비 규모 및 반송물의 크기가 현저히 크게 제작되는 디스플레이용
Stocker
특성상 상대적으로 단가가 높게 나타납니다
.

AGV/AMR

장비의 경우 고객사가 요구하는 사양 및 반송물의 종류
,
사용환경 등에 따라 가격이 상이하며
,
상대적으로
AMR
의 가격이
AGV
가격보다 높게 나타납니다
.

2022
년 해외매출의 경우 고도의 기술이 요구되어 높은 가격을 형성하고 있는 디스플레이 노광장비 연동 고 정밀
AGV
의 판매 확대로 인해
AGV/AMR
의 대당 가격이 상승하였습니다
.
국내 매출의 경우 단가가 낮은
AGV
의 매출비중이 높게 나타나 연평균 단가보다 가격이 낮게 나타났습니다
.
당사의 모든 제품은 제시한 견적 금액에서 고객사와의 협상에 의해 결정되는 구조입니다
.

다. 주요 제
품
등 관

련 각종 산업표준

(1)
Stocker

Stocker

의 경우 반도체 제조 환경과 디스플레이 제조 환경이 유사한 관계로
,
대부분의 고객사가
SEMI(Semicondoctor Equipment and Materials International)
에서 요구하는 최신 규격을 공통 표준으로 하여 제품 제작을 요청하고 있습니다
.

SEMI

는 국제 반도체 장비 및 재료 협회로 반도체 및 관련 산업의 주요 기업들로 이루어진 대표적인 국제산업 협회이며
,
다음의
SEMI S2~S23
은
SEMI
가 반도체 산업에 요구하는 주요 표준규격입니다
.

[

주요
SEMI
규격
]

품
목

제품 설명

SEMI S2

반도체 생산장비를 위한 환경
,
보건 및 안전과 관련된 가이드라인

SEMI S6

반도체 생산장비에서 배기시스템의 보건환경 안전을 위한 가이드라인

SEMI S8

반도체 생산장비에서 인체공학적 원리를 적용한 안전 가이드라인

SEMI S23

반도체 생산장비의 사용에 의한 에너지
,
물질 등의 보존에 관한 가이드라인

그 외 당사는 국내
KCS
인증
,
유럽
CE
인증
,
미국
UL
인증 등 고객 및 설비가 설치되는 국가에서 특별하게 요구하는 기준과 안전의 경우 고객사가 요청하는 표준품 및 요구 인증을 취득하여 납품하고 있습니다
.

(2)
AGV/AMR

AGV/AMR

의 경우 지속적으로 기술 발전이 진행되고 있으며
,
이에 대응하기 위하여 유럽과 미국을 중심으로

AGV/AMR
의 안전 기능 요구사항과 차량의 자동화 기능 검증 방법 등에 대한 규제가 강화되고 있습니다
.

유럽에서는
AGV
와
AMR
에 대해
‘EN 1525:1997’
규격이 주로 채택되고 있었으며
AMR
이 예상치 못한 장애물을 만나 즉시 주행 경로를 전환해야 할 때 적용되는 안전 기준이 추가된
ISO/FDIS 3691-4
등의 최신 규격이 계속해서 만들어지고 있습니다
.
미국의 경우 국립표준연구소
(American National Standards Institute, ANSI)
와 산업용 트럭 표준개발재단
(Industrial Truck Standards Development Foundation, ITSDF)
이
'EN 1525:1997'
과 유사한
'5-2012'
표준을 제정해 운영하고 있습니다
.

[AGV/AMR

관련 산업표준
]

산업표준

내 용

EN 1525:1997

1.

안전과 관련하여 유럽 표준
EN 1525:1997
및
CE
마크는
AMR
및
AMR
시스템 모두에 대한 견고한 기반을 제공함
. EU
외부의
EU
규정 및 표준을 준수하는 것이 필수는 아니지만 이러한 지침을 활용하여 모든 곳에서 안전한 시스템을 보장하는 것이 합리적임
.
유럽의 규범과 규칙은 운영에
AMR
을 사용하는 글로벌 제조업체를 위한 강력한 프레임워크를 제공함
.
이는 지역적 측면에 맞게 수정될 수 있으며 모든 공장에 적용될 수 있음
.

ISO 3691-4

1.

장비와 접촉하는 사람들은 증가된
AGV/AMR
상호작용 빈도로 인해 부상의 증가하는 위험에 노출
.2.
미국은
2019
년과
2020
년에 관련 표준을 개정했으며 이에 더해
ISO 3691-4
의 세계적인 도입에 맞추어
ANSI/ITSF B56.5:2019(
자동 유도 차량 시스템
)
및
ANSI/RIA R15.08-1:2020(
자율 이동 로봇
)
이 소개됨
.

ISO/FDIS 3691-4

글로벌 표준 조직에서는
AMR
을 처리하기 위한 새로운 표준을 개발하고 있음
. 2020
년
1
월에 도입된
ISO/FDIS 3691-4, "
무인 산업용 트럭 및 해당 시스템
"
은
AMR
에 가장 적용 가능한 표준으로
EN 1525
를 대체하게 됨
. ISO/FDIS 3691-4
가 다루는
AMR
의 주요 특징 중 하나는 내부 물류의 안전 문제와 즉석 경로 재계산과 관련된 위험임
.
새로운 표준에는 작업 셀 및 환경 설계에 대한 포괄적인 지침은 물론 모바일 로봇 시운전 표준도 포함됨
.

ANSI/ITSDF B56.5-2019

1. AGV

위험 구역
:
안내 경로 간격이 충분하지 않고 최대 차량 속도가
1.2m/s
또는
2.6mph
로 허용되는 영역이 안내 경로로 지정됨
.2.
제한 구역은 안내 경로 간격이 충분하지 않거나
,
탈출 경로가 없거나
,
물체 감지 장치로 보호할 수 없는 구역이며
,
해당 구역 내에서 차량은 최대
0.3m/s
또는
0.6mph
의 속도로 이동할 수 있음
.3. 0.5m
미만의 측면 여유 공간이 있는 공간으로 승인되지 않은 인원의 구내 출입은 금지되어 있음
.

ANSI/RIA R15.08-2-2023

1.

산업용 모바일 로봇에 대한 미국 국가 표준인
R15.08
의
2
부에는 안전 요구 사항이 간략하게 설명되어 있음
. 2. R15.08-1
의 동반 문서인
AMR
시스템 및
AMR
애플리케이션 요구 사항은
R15.08-1
에 언급된
AMR
에 대한 안전 표준을 확장함
.3. AMR
의 경우 이 새로운 표준은
AMR
시스템 및 시스템 통합 요구 사항을 지정함
.
이 표준의
1
부는
AMR
에 대한 안전 표준을 지정하고
, 3
부는
AMR
사용자를 위한 안전 요구 사항을 지정함
.

3. 원재료 및 생산설비

가
.
매입 현황

(단위 : 백만원, 천달러)

구분

품

목

구분

2021

년

(

제
12
기
)

2022

년

(

제
13
기
)

2023

년

(

제
14
기
)

2024

년
반기말

(

제
15
기
)

원재료
Stocker
SHELF
국내

69

101

203

8

MAIN FRAME
국내

2,117

3,074

1,622

1,218

AIR

유량제어기

국내

811

1,150

942

31

모터 컨트롤러
국내

169

539

153

111

제어 컨트롤러
국내

167

316

513

466

기타
국내

11,667

15,141

13,547

7,154

수입

3

($2)

-

-

-

소 계

15,002

20,321

16,980

8,988

AGV/AMR
센싱 디바이스
국내

85

214

74

3

수입

-

-
-
-

Ridar/Lidar/Vison
국내

55

370

56

6

수입
-
-
-
-

Wheel
국내

146

16

22

-

수입

325

($284)

1,078

($835)

378

($290)

20($14)

모터 컨트롤러
국내

153

1,090

87

24

수입

4

($4)

2

($2)

11

($8)

4($3)

제어 컨트롤러
국내

483

810

131

17

수입
-

46

($36)

-

-

배터리 및 충전기
국내

477

1,141

298

11

수입

68

($59)

156

($121)

89

($68)

4($3)

기타
국내
4,384
6,342
1,971
595

수입

299

($262)

355

($275)

62

($48)

9($6)

소 계

6,481

11,620

3,181

691

JobChange
모터 컨트롤러
국내

6

4

64

62

제어 컨트롤러
국내

61

36

188

89

기타
국내

148

1,040

811

831

수입

-

1

($1)

63

($48)

111($80)

소 계

215

1,082

1,126

1,093

기타장비
센싱 디바이스
국내

6

-

7

2

모터 컨트롤러
국내

19

49

66

23

제어 컨트롤러
국내

12

22

81

75

기타
국내

86

346

934

649

소 계

123

417

1,088

749

기타매출
Wheel
국내

-

-

7

9

수입

16

($14)

5

($4)

9

($7)

5($4)

모터 컨트롤러
국내

24

4

31

13

수입
-
-

1

($1)

-

제어 컨트롤러
국내

7

34

1

18

배터리 및 충전기
국내

22

24

215

-

수입

-

3

($3)

-
-

기타
국내

164

114

195

126

수입

8

($7)

-

2

($2)

10($7)

소 계

241

185

459

180

용역매출
(기타)
국내

1

2

-

-

소 계

1

2

-

-

원재료 소계

국내

21,341

31,980

22,218

11,539

수입

723

($632)

1,648

($1,275)

615

($471)

163($117)

합계

22,064

33,628

22,833

11,702

외주가공비
Stocker
국내
3,562
8,418
9,816
5,341

수입
-

896

($693)

1,057

($810)

674
($485)

AGV/AMR
국내
1,153
5,102
2,199
138

수입

13

($11)

628

($486)

-

183
($132)

Job Change
국내
226
400
636
915

수입

10

($9)

-

192

($147)

192
($138)

기타장비
국내
88
24
420
145

수입

2

($2)

-
-
-

기타매출
국내
2
28
74
2

용역매출
수입
-

18

($14)

-
-

외주가공비 합계

국내

5,032

13,973

13,146

6,541

수입

25

($22)

1,542

($1,194)

1,249

($957)

1,049($755)

합계

5,057

15,515

14,395

7,591

총 합계

국내

26,373

45,953

35,364

18,080

수입

748

($654)

3,190

($2,469)

1,864

($1,428)

1,212

($872)

합계

27,121

49,143

37,228

19,292

나
.
원재료 가격변동추이

(단위 : 천원)

제품

품목

규격

구분

2021

년

2022

년

2023

년

2024

년

반기말

Stocker

SHELF

D107-08331A / 337A

국내

97

106

106

106

Main Frame

DM19-93273

12,000

12,000

12,000

12,000

AIR
유량제어기

GTD-5000

970

964

970

970

모터 컨트롤러

CM1-C-23L20

490

497

530

530

PK266-03A

82

84

90

90

제어 컨트롤러

CA-108

174

207

254

250

SCC-1224A

382

450

464

464

SJ-M300

710

700

700

700

AGV, AMR

센싱 디바이스

MLSE-0200C2NUA

국내

290

237

245

250

Ridar/Lidar/Vison

TIM361S-2134101

1,211

1,100

1,190

1,190

WHEEL

XY160.20.19

해외

699

373

664

664

모터 컨트롤러

JAPMC-MC2102T-E

국내

1,461

1,465

1,473

1,473

SGD7S-5R5A20A

557

557

557

557

제어 컨트롤러

FXE3000-KR

370

415

415

415

IV-HQ121PPC_CPU i5

1,430

1,485

1,465

1,475

배터리 및 충전기

SKME-AGVB-003

3,440

3,400

3,600

3,600

TC-3000W-50V50A

1,900

1,980

1,980

1,980

센싱 디바이스

PRK3C.T3/2N

-

65

65

65

기타장비

모터 컨트롤러

Ezi-STEP II-PE-60L

-

364

364

364

제어 컨트롤러

Ezi-IO-PE-I8O8N-T

-

105

105

105

주
)
당사의 장비는 수백가지의 부품이 활용되며
,
품목별 주요 원재료의 규격을 기준으로

단가를 산정하였습니다
. JC
및 기타제품의 경우
Stocker, AGV/AMR,
기타장비에 수반되는 개조 및 부품매출로 대상 프로젝트의 성격에 따라 필요한 원재료의 변동성이 크게 나타나 연도별 가격변동내역을 기재하지 않았습니다
.

다
.
주요 매입처에 관한 사항

(단위 : 백만원)

품목

구입처

품목

2021

년

2022

년

2023

년

2024년반기말

결제조건

원재료

㈜씨에스티

국내

Stocker

기타

2,881
3,364
3,473
1,537
T/I 60

와이티테크

기타

2,669
3,844
2,477
1,393
T/I 60

㈜지엘테크

MAIN FRAME
2,104
3,055
1,621
1,218
T/I 60

㈜쎌텍

SHELF
69
101
201
-
T/I 60

㈜에이엠테크

모터 컨트롤러

59
40
60
46
T/I 60

㈜캔탑스

제어 컨트롤러

-
-
346
237
T/I 60

㈜제이엔디
(JND)

AIR

유량제어기

766
117
-
-
T/I 60

C.F.R. srl

해외

AGV/AMR
Wheel

303

($265)

1,011

($783)

359

($275)

-
T/I 60

SK
모바일에너지㈜

국내

배터리 및 충전기

378
611
213
4
T/I 60

㈜파워에스티

모터 컨트롤러

-
399
6
-
T/I 60

㈜나비프라

제어 컨트롤러

-
371
60
-
T/I 60

㈜에스티이씨

Ridar/Lidar/Vision
15
223
8
-
T/I 60

센싱 디바이스

4
102
7
-
T/I 60

천일제작

기타

281
647
321
11
T/I 60

㈜프로메카

기타

552
905
175
48
T/I 60

모벤시스

국내

Job Change

제어 컨트롤러

-
7
101
26
T/I 60

기타

-

기타

11,983
18,830
13,404
7,182
-

원재료 소계

22,064
33,628
22,833
11,702
-

외주

가공비

다온코리아

국내

-

외주

가공비

-
-
4,210
2,790
T/I 60

㈜씨에스티

1,334
2,082
2,097
1,290
T/I 60

㈜지나테크

2,141
4,345
2,045
173
T/I 60

㈜지엘테크

-
56
1,177
963
T/I 60

기 타

1,582
9,032
4,866
1,325
-

외주가공비 소계

5,057
15,515
14,395
7,591
-

합 계

27,121

49,143

37,228

19,292

-

주
) T/I 60
은 세금계산서 발행 후
60
일 이내에 대금지급을 의미합니다
.

라. 생산능력 및 생산실적

(1)
생산능력

당사는 제조공정의 조립공정 중 일부를 외주인력업체에 위탁하고 있으므로 생산능력을 측정하기 어렵습니다
.
당사는 필요에 따라 외주 조립업체와의 계약을 통해 인원을 공급받고 설비의 조립 및 시운전
,
검수
,
해체
,
포장
,
출하
,
현지설치 및 시운전 등의 과정을 거쳐 제품을 생산합니다
.

[

조립 협력업체 현황
]

(단위 : 명)

품목명

업체명

팀장급

과장급

사원급

합계

AGV/AMR

제논코리아

3
5
30

38

지나테크

7
10
40

57

반도체
Stocker

다온코리아

5
5
40

50

CST
6
13
30

49

LCD/OLED Stocker

경민
FA

4
5
20

29

희테크

2
3
10

15

S-TECH
3
1
21

25

기타 장비

다온코리아

2
3
20

25

CST
2
5
10

17

(2)
생산실적

(단위 : 백만원)

제품

품목명

구분

2021

년

2022

년

2023

년

수량
(
대
)

금액

수량
(
대
)

금액

수량
(
대
)

금액

Stocker

생산실적

95

24,043

93

23,241

100

33,359

기말재고

-

-

-

-

-

-

AGV/AMR

생산실적

31

2,506

299

19,673

192

16,798

기말재고

-

-

-

-

-

-

기타 장비

생산실적

5

654

-

-

7

1,907

기말재고

-

-

-

-

-

-

마
.
생산설비에 관한 사항

(단위 : 백만원)

공장

자산

소재지

전기말가액

당기 증감

당기상각

기말가액

합병

증가

감소

토지

토지

천안

3,571

1,189

92

28

-

4,824

토지

구미

1,347

-

-

-

-

1,347

1

공장

건물

천안

1,223

-

-

-

41

1,182

기계장치

천안

122

-

-

-

30

92

2

공장

건물

천안

487

-

-

-

16

471

기계장치

천안

46

-

-

-

9

37

3

공장

건물

천안

1,901

-

-

-

55

1
,846

기계장치

천안

88

-

-

-

11

77

4

공장

구축물

천안

773

-

-

-

39

734

기계장치

천안

37

-

-

-

4

33

5

공장

건물

천안

-

3,915

-

-

100

3,815

기계장치

천안

-

-

30

-

1

29

6

공장

구축물

천안

-

-

958

-

8

950

기계장치

천안

-

-

-

-

-

-

구미공장

건물

구미

1,075

-

-

-

29

1,046

기계장치

구미

-

-

586

586

-

-

기타

구축물

천안

418

12

-

-

26

404

공구와기구

천안

28

-

-

-

9

19

합계

11,116

5,116

1,666

614

377

16,907

4. 매출 및 수주상황

가
.

매출실적

(단위 : 백만원)

매출

유형

품 목

2021
년

(

제
12
기
)

2022

년
(
제
13
기
)

2023
년

(

제
14
기
)

2024
년
반기말

(

제
15
기
)

수량

금액

수량

금액

수량

금액

수량

금액

제 품

Stocker

수출

-

-

4

3,239

4

3,168

3
2,962

내수

95

28,390

89

25,608

99

34,499

53
18,973

소계

95

28,390

93

28,847

103

37,668

56
21,935

AGV/AMR

수출

7

675

10

2,777

34

3,111

3
1,765

내수

24

2,486

289

17,257

158

15,349

4
578

소계

31

3,161

299

20,034

192

18,460

7
2,343

기타장비

수출

2

408

-

-

1

262

-
-

내수

3

918

-

-

6

2,229

16
1,210

소계

5

1,326

-

-

7

2,491

16
1,210

Job Change

수출

3

286

-

-

-

-

1
424

내수

76

995

104

2,402

133

1,469

84
3,164

소계

79

1,281

104

2,402

133

1,469

85
3,588

기타매출

수출

3

70

1

48

6

127

2
702

내수

14

254

21

201

32

965

25
927

소계

17

324

22

249

38

1,092

27
1,629

용역매출

수출

1

65

3

189

-

-

-
-

내수

5

25

1

12

1

121

1
35

소계

6

90

4

201

1

121

1
35

합

계

수출

16

1,504

18

6,252

45

6,668

9
5,853

내수

217

33,068

504

45,480

429

54,632

183
24,887

합계

233

34,572

522

51,732

474

61,300

192
30,740

주
) J/C,
기타매출
,
용역매출은 프로젝트 수를 기준으로 수량을 기재하였습니다

나
.
주요 매출처 등 현황

(단위 : 백만원, 천달러, 천위안)

매출
유형

품 목

매출처

2021

년도

(

제
12
기
)

2022

년도

(

제
13
기
)

2023

년도

(

제
14
기
)

2024년도 반기

(제15기)

제품

Stocker

내수

A사

25,631

22,956

32,479

18,751

B사

2,565

1,010

2,020

-

C사
-
834
-
222

D사
195
-
-
-

기타

-

808
-
-

수출

C사

-

-

2,309

($1,777)

-

E사
-

205

($168)

-
1,000(￥5,254)

F사
-

3,034

($2,400)

859

($700)

506($399)

기타
-
-
-
1,456($871)

AGV/AMR

내수

A사

-

-

2,255

195

B사

405

45

7,413

-

C사

301

14,342

5,187

117

D사
448
1,650
-
-

기타
1,332
1,220
494
266

수출

C사 주1)

675

-

3,111

-

E사

-

647

($532)

-

834(￥4,423)

F사

-

2,130

($1,664)

-

400

($277)

기타
-
-
-
579($435)

기타장비

내수

A사

-

-

2,229

1,148

기타
918
-
-
62

수출

기타

408

($364)

-

262

($200)

-

JohChange

내수

A사

641

815

1,135

2,555

B사

99

90

72

256

C사
46
128
31
55

D사
100
75
20
42

기타

108

1,294

211

266

수출

G사 주1)

231

-

-

-

기타

55

($43)

-
-

424

(￥2,338)

기타매출
내수
A사
-
-
138
26

B사
-
-
606
5

C사
-
82
35
157

D사
-
104
121
-

기타
254
15
65
737

수출
E사
-
-

48

($37)

-

기타

70

($32)

(￥188)

48

(￥250)

78

($27)

(￥235)

702($523)

용역 매출
내수
기타
25
12
121
35

수출
기타
65
189
-
-

합 계

내수

33,068

45,480

54,633

24,887

수출

1,504

($439)

(￥188)

6,252

($4,764)

(￥250)

6,667

($2,741)

(￥235)

5,853
($2,505)
(￥12,015)

합계

34,572

51,732

61,300

30,740

주
1)
해외 수출 건이나 국내 거래처를 통하여 원화로 결제되어 별도 외화금액이 표기되지 않습니다
.

다
.
판매경
로 및 방법

(1) 판매조직

[

당사 전체 조직도
]

조직도_판매

당사의 영업조직은 기술영업 인력으로 이루어져 있으며
,
모든 인력이 기술영업을 수행하고 있습니다
.

다양한 고객의 기술적 요구를 충족하기 위해 사양 협의부터 설비의 제조
,
조립
,
시운전 단계
까지 고객과의 지속적인 소통을 통해 완성된 설비를 제조하고 공급하는데 기여하고 있으며
,
납품 이후에도 지속적인 모니터링과 개선점 보완
, A/S
제공 등의 창구 역할을 수행하고 있습니다
.

국내 영업은 설비 특성에 따라 영업
1Part
와 영업
2Part
로 나뉘어 영업을 수행하고 있으며
,
중국 시장 등 해외 사이트에 대한 영업을 수행하는 해외 영업
Part
가 있습니다
.
그 외 엔지니어링 지원을 위한
EG Part
가 영업팀 산하에 별도로 있습니다
.

각
Part
는 고객사와 기술미팅 및 견적뿐만 아니라 설비의 납품 및 유상 스페어 납품 등의 업무 진행 및 고객사와 당사와의 창구 역할 등을 수행하고 있으며
,
지속적인 고객과의 수주 성공을 위해 긴밀한 관리를 수행하고 있습니다
.

(2)

판매경

로

(단위 : 백만원, 천달러)

매출
유형

품목

구분

판매경로

매출액

비중

제품

Stocker

국 내

직접 제작

34,499
56.28%

수 출

직접 제작
,
수출

3,168

($2,457)

5.17%

AGV/AMR

국 내

직접 제작

15,349
25.04%

수 출

직접 제작
,
수출

3,111

($2,413)

5.08%

기타장비

국 내

직접 제작

2,229
3.64%

수 출

직접 제작
,
수출

262

($200)

0.43%

Job Change

국 내

직접 대응

1,469
2.40%

기타매출

국 내

직접 제작

965
1.57%

수 출

직접 대응

126

($98)

0.21%

소 계

61,179

99.80%

용역

국 내

직접 판매

직접판매

121
0.20%

소 계

121

0.20%

합 계

61,300

100.0%

주
) 2023
년도 수치입니다
.

제품 판매는 고객 발주에 의한 직매출로 구성되며
, 100%
당사에서 직접 제작하여 고객사에 납품
(
수출
)
하는 방식으로 매출이 발생하고 있습니다
.
모든 제품에 있어서 선 발주 후 생산 방식으로 거래하고 있으며
,
수주에 성공한 설비들은 당사의 자체 설계 및 국내 조립 현장에서의 직접 제작 및 시운전을 통해 검수 완료 후 고객사에 납품
(
수출
)
하고 있습니다
.

고객사 사이트 내 반입 및 설치
,
시운전 등 또한 당사에서 직접 담당하고 있습니다

.

(3)

판매전

략

[Stocker]

당사의 반도체 공정용
Stocker
의 경우 반도체 공장 라인에 구축되며
,
이에 따라 고객사의 기술적 요구사항에 부합하는 맞춤형
Stocker
에 대한 개발 및 설계 역량과 현장 유지보수 대응력 등이 당사 제품 판매의 주요 전략입니다
.

자동화 물류 시스템 업계에서
20
년 이상의 경력을 보유한 장재원 영업총괄 이사는
Daifuku
의 한국 자회사인 크린팩토메이션의 연구소장으로 재직한 이력이 있으며
,
고객사 니즈에 대한 정확한 분석과 당사 기술력에 대한 심도 깊은 이해를 바탕으로 고객사 구매 담당자들과 지속적으로 커뮤니케이션을 수행하고 있습니다
.

디스플레이 공정용
Stocker
의 경우 국내 및 해외 디스플레이 제조사에 직접 영업을 수행하고 있으며
LCD/OLED
공정내 반송물과 공정 물류 특성에 대한 정확한 이해를 바탕으로 다수의 업체를 대상으로 자동화 설비 도입에 대한 제안을 적극적으로 수행하고 있습니다
.

[AGV/AMR]

AGV/AMR

의 경우 적용되는 공장 환경에 따라 제품의 설계 및 기능이 상
이
함에 따라 당사는 산업별 별도의 영업 전략을 전개하고 있습니다
.

당사는 반도체, 디스플레이, 자동차, 이차전지, 제약 등 다양한 산업군의 제조사를 대상으로 AGV/AMR을 납품한 이력이 있으며, 고객 환경에 적합한 사양의 제품군을 설계 및 제작하여 생산 효율화에 기여하고 있습니다. 한편, 당사는 중소 업체를 대상으로 물류로봇의 영업을 확대하기 위하여 AGV/AMR을 담당하는 에이전트를 모집할 계획이며, AGV/AMR의 브랜드화 및 표준화를 통해기존 고객사 커스터마이징 위주의 판매전략에서 양산형 제품 라인업 확장을 통해 판매량 확대 및 수익성 개선을 도모할 계획입니다.

라
.
수주현황

증권신고서 제출일 현재 당사의 수주잔고는 약
315억원입니다. 당사의 사업 특성상 수주를 받아 제작 및 납품을 하고 있어 수주일자, 납기, 수량 등의 상세한 정보는 당사의 영업활동 및 고객사의 영업활동에 중요한 영향을 미칠 수 있는 기밀 사항으로 총액만 기재하였습니다.

5. 위험관리 및 파생거래

가. 시장위험과 위험관리

(1) 재
무위험 관리요소회사가 노출되어 있는 재무위험 및 이러한 위험이 회사의 미래 성과에 미칠 수 있는 영향은 다음과 같습니다.

위험
노출 위험
측정
관리

시장위험-환율
미래 상거래 기능통화 이외의 표시통화를 갖는 금융자산 및 금융부채
현금흐름 추정,민감도 분석
통화선도 및 통화옵션

시장위험-이자율
변동금리 장기 차입금
민감도 분석
이자율스왑

신용위험
현금성자산, 매출채권, 파생상품, 채무상품, 계약자산
연체율 분석,신용등급
은행예치금 다원화, 신용한도, L/C,채무상품 투자지침

유동성위험
차입금 및 기타 부채
현금흐름 추정
차입한도 유지

위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 재무부서의 주관으로 이루어지고 있습니다. 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 원칙과 외환위험, 이자율 위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 정책을 문서화하여 제공하고 있습니다.1) 시장위험① 외환위험보고기간말 현재 외환 위험에 노출되어 있는 회사의 금융자산ㆍ부채의 내역의 원화환산 기준액은 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

계정과목
제 15(당) 반기말
제 14(전) 기말

USD
CNY
USD
CNY

외화예금
462,156,639
817,271,419
115,648,865
255,154,209

유동계약자산
309,695,745
92,480,425
726,699,393
181,894,659

비유동계약자산
222,272,000
105,210,861
206,304,000
559,539,757

매출채권
1,471,162,800
2,045,281,613
-
-

합계
2,465,287,184
3,060,244,318
1,048,652,258
996,588,624

보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 10% 변동 시 회사의 세후 이익 및 자본에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

계정과목
세후이익에 대한 영향
자본에 대한 영향

제15(당)반기말
제14(전)기말
제15(당)반기말
제14(전)기말

USD/원
상승시
246,528,718
104,865,226
246,528,718
104,865,226

하락시
(246,528,718)
(104,865,226)
(246,528,718)
(104,865,226)

CNY/원
상승시
306,024,432
99,658,862
306,024,432
99,658,862

하락시
(306,024,432)
(99,658,862)
(306,024,432)
(99,658,862)

② 이자율 위험회사의 차입금과 관련된 이자율위험 및 보고기간말 현재 계약상 이자율 재설정일은 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

구분
제15(당)반기말
제14(전)기말

금액
비율
금액
비율

변동금리 차입금
7,215,000,000
59%
11,535,000,000
71%

기타차입금- 이자율 재설정일(만기)

6개월 미만
4,300,000,000
35%
11,470,000,000
70%

6~12개월
5,050,000,000
41%
2,000,000,000
12%

1~5년
2,865,000,000
23%
1,865,000,000
11%

5년 초과
-
0%
1,000,000,000
6%

합계
12,215,000,000
100%
16,335,000,000
100%

만기별 분석은 아래 유동성 관련 주석사항에 포함되어 있습니다. 위의 차입금 비율은전체 차입금 중 변동금리에 노출된 해당 차입금의 비율을 나타냅니다.보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율 변동시(10% 상승 및 하락) 회사의 세후 이익 및 자본에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다.

(단위 : 원)

계정과목
세후이익에 대한 영향
자본에 대한 영향

제15(당)반기말
제14(전)기말
제15(당)반기말
제14(전)기말

상승시
28,897,950
54,743,064
28,897,950
54,743,064

하락시
(28,897,950)
(54,743,064)
(28,897,950)
(54,743,064)

③ 신용위험신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약상의 의무를 이행하지 않아 회사가 재무손실을 입을 위험을 의미합니다. 신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권 뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름, 유리한 파생상품 및 예치금 등에서도 발생합니다.회사는 채무불이행으로 인한 재무적 손실을 경감시키기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고 있습니다. 회사는 신용위험노출 및 거래처의 신용등급을 주기적으로 검토하여 신용위험을 관리하고 있습니다.금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 나타냅니다. 회사는 현금성자산을 신용등급이 우수한 금융기관에 예치하고 있어, 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 보고기간말 현재 회사의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

계정과목
제15(당)반기말
제14(전)기말

유동자산

현금및현금성자산
2,098,320,186
639,303,106

매출채권
13,057,248,320
21,286,329,622

기타유동금융자산
135,601,200
129,497,139

소계
15,291,169,706
22,055,129,867

비유동자산

당기손익-공정가치측정금융자산
1,064,894,453
1,064,894,453

기타비유동금융자산
150,448,051
145,534,161

비유동계약자산
307,212,233
710,944,740

소계
1,522,554,737
1,921,373,354

합계
16,813,724,443
23,976,503,221

나. 파생상품거래 현황당사는 증권신고서 제출일 현재 파생상품 거래는 없으며 전기의 파생상품거래 현황은 다음과 같습니다.1) 장부금액

(단위 : 원)

종류
제15(당)반기말
제14(전)기말

파생상품자산
파생상품부채
파생상품자산
파생상품부채

통화선도
-
-
-
-

합계
-
-
-
-

2) 파생상품거래 손익

(단위 : 원)

종류
제15(당)반기말
제14(전)기말

파생상품거래손익
-
-
-
(76,521,379)

파생상품평가손익
-
-
-
-

6. 주요계약 및 연구개발활동

가. 경영상의 주요계약

증권신고서 제출일 현재 당사의 재무상태에 중요한 영향을 미치는 비경상적인 중요계약은 없습니다.

나. 연구개발활동

(1) 연

구개발 담당조직

[제닉스 연구소 조직도]

연구소 조직도.jpg
연구소 조직도_제닉스

당사의 연구개발 조직은 박준호 연구소장 총괄 아래
,
기구설계
1
팀
,
기구설계
2
팀
,
전장설계
1
팀
,
전장설계
2
팀
, PLC
제어팀
, PC
제어팀
,

선행기술개발팀
,

기업부설연구소로 구성되어 있으며
,
각 직군별
R&R
은 다음과 같습니다
.

(단위 : 명)

구
분

인원수

업무수행 내역

연구소장

1

연구개발총괄

기구설계
1팀

10

자동화 장비기획
/
개발
,
기구설계
,
원가관리 등

기구설계
2팀

11

자동화 장비기획
/
개발
,
기구설계
,
원가관리 등

전장설계
1팀

8

자동화 장비기획
/
개발
,
전장설계
,
원가관리 등

전장설계
2팀

9

자동화 장비기획
/
개발
,
전장설계
,
원가관리 등

PLC제어팀

14

관제시스템 기획
/
개발
,
장비 제어설계
,
시운전
,
원가관리 등

PC제어팀

24

관제시스템 기획
/
개발
,
장비 제어설계
,
시운전
,
원가관리 등

선행기술개발팀

1

차세대 물류자동화 관련 연구개발
, R&D전략 수립 등

기업부설연구소
(소재사업부
)

4

금속분말 제조
,
시제품 제작
,
개발 재고관리 등

합 계

82
-

당사의 연구개발 조직은 주력제품인
Stocker
와
AGV/AMR
에 대한 기구 및 전장설계
,
관제시스템에 대한 기술개발을 수행하고 있으며
,
차세대 물류 자동화 시스템의 혁신을 목표로 지속적인 연구개발 투자가 진행되고 있습니다
.

당사의 연구소는 시장 조사와 경쟁 분석을 통해 제품의 시장 적합성을 평가하고 마케팅 전략을 수립함으로써 자동화 물류 시장에서의 경쟁력을 높이고 있습니다
.
연구개발 과정에서 얻은 다양한 지식을 효과적으로 관리하고 문서화하여 향후 프로젝트에 활용이 가능하게 하는 데에도 주력하고 있습니다
.

프로젝트 완료 후의 평가와 개선 단계를 통해 과거의 경험을 토대로 향후 프로젝트에적용 가능한 교훈을 도출하고 지속적인 품질 향상을 추구하고 있습니다
.
이를 통해 당사는 끊임없는 혁신과 성장을 지속적으로 추진하고 있습니다
.

나. 기

술경쟁력

(1) 연

구개발실적

[
연
구과제 수행 현황]

연구과제

연구기관

대상 제품

개발기간

연구결과

기대효과

자동 이송 차량 및 제어 방법

당사

AGV/AMR

2011.02 ~ 2012.02

상품화

무인반송차량 제어

및 구동 시스템 개발

당사

AGV/AMR

2012.03 ~ 2014.05

상품화

무인반송차량 포함
6
축
Robot
제어 시스템 개발

당사

AGV/AMR

2014.01 ~ 2015.07

상품화

LCD/OLED Cassette

자동 반송 시스템

당사

Stocker

2014.01 ~ 2015.07

상품화

LCD/OLED Mask

자동 반송 시스템

당사

Stocker

2014.02 ~ 2015.10

상품화

반도체 물류
System
개발
(
상세 장비명
:
반도체
Foup(12
인치
wafer)
반송 물류
System)

당사

OHT

2017.01 ~ 2020.01

상품화

SLAM

지게차
AGV
개발

당사

AGV/AMR

2018.08 ~ 2020.12

시제품 개발

염가형
SLAM AGV
개발

당사

AGV/AMR

2020.07 ~ 2021.01

상품화

SLAM Differential AGV
개발

당사

AGV/AMR

2020.01 ~ 2021.12

상품화

자체
EKF-SLAM
개발

당사

AGV/AMR

2020.01 ~ 2021.12

상품화

QD

고속화
AGV
개발
/ DD
고속화
AGV&Navigation system
개발

당사

AGV/AMR

2023.01 ~
진행 중

진행 중

[
정
부과제 실적 현황]

(단위 : 명)

연구과제명

주관부서

연구기간

총사업비

관련제품

비고

차폐
/흡수
/방열
/휨성 기능이 포함된 친환경 자동차 전자파 방호용 비정질 복합
Sheet 개발

한국산업기술진흥원

2018.04 ~ 2019.03
383

소재

완료

친환경 자동차 부품 고도화 및 경령화 실증사업

산업통상자원부

2019.12 ~ 2020.12
35

소재

완료

수출기업기술개발사업

중소벤처기업부

2018.08 ~ 2020.01
710
OHT

완료

고효율 저철손 분말기반
Fe-6.5Si계 전기강판 개발

산업통상자원부

2021.04 ~ 2025.12
3,564

소재

완료

지속적 항균기능 유지 소재의 의자
&소파 제품 기술개발

중소벤처기업부

2020.10 ~ 2022.10
157

소재

완료

(2)
연구개발비용

(단위 : 백만원)

구분

2024
년

반기말

(

제
15기
)

2023
년

(

제
14기
)

2022
년

(

제
13기
)

2021
년

(

제
12기
)

매출액

30,740
61,300
51,732
34,572

연구개발비용 계

738
1,541
1,364
1,412

(

국고지원금
)

-
-
-
-

회계처리

개발비 자산화
(무형자산
)

-
-
-
-

경상연구개발비
(비용
)

738
1,541
1,364
1,412

연구개발비
/ 매출액 비율

[

연구개발비용계 ÷ 당기매출액 ×
100]

2.4%
2.5%
2.6%
4.1%

다. 지적재산권 현황 (1) 요약 정보

구분

국적

등록

출원

합 계

특허

국내

14
8
22

해외

-
2
2

(2) 지적재산권 목록
① 등록특허
14
건
(
국내
: 14
건
)

번호
명칭
특허등록번호
적용 제품
특허권자
등록일자
출원국

1
자동 이송 차량 및 이의 제어 방법
10-1257566
AGV/AMR
제닉스㈜
2013-04-17
대한민국

2
고온성형에 의한 고투자율 비정질 압분자심코아 및 그 제조방법
10-1499297
소재
제닉스㈜
2015-02-27
대한민국

3
철계 비정질 합금분말 및 이를 이용한 철계 나노결정 압분자심코아
10-1607483
소재
제닉스㈜
2016-03-24
대한민국

4
시소 구조의 구륜 유닛 및 이를 구비한 자동 이송 차량
10-1760131
AGV/AMR
제닉스㈜
2017-07-14
대한민국

5
지르코늄 분말 또는 지르코늄합금 분말의 제조방법 및그에 따른 지르코늄 분말 또는 지르코늄합금 분말
10-1776111
소재
제닉스㈜
2017-09-01
대한민국

6
자동 이송 차량 시스템 및 그 제어방법
10-1783009
AGV/AMR
제닉스㈜
2017-09-22
대한민국

7
전자파의 차폐 및 흡수와 방열 특성이 우수한 자성체시트의 제조방법
10-2080088
소재
제닉스㈜
2020-02-17
대한민국

8
전자파의 차폐 및 흡수 기능이 우수한 복합 자성체 차폐시트
10-2080087
소재
제닉스㈜
2020-02-17
대한민국

9
고성능 복합 전자파 차폐시트 및 이의 제조방법
10-2082810
소재
제닉스㈜
2020-02-24
대한민국

10
이송 시스템 및 이것의 제어 방법
10-2242360
OHT
제닉스㈜
2021-04-14
대한민국

11
반도체 반송 시스템 및 이의 반송 차량 제어 방법
10-2242361
OHT
제닉스㈜
2021-04-14
대한민국

12
전자파 흡수체용 과립 분말 및 이를 이용한 전자파 차폐/흡수체의 제조 방법
10-2293279
소재
제닉스㈜
2021-08-18
대한민국

13
복합 아토마이저
10-2293284
소재
제닉스㈜
2021-08-18
대한민국

14
이송 시스템 및 이를 이용한 이송 방법
10-2351005
OHT
제닉스㈜
2022-01-10
대한민국

② 출원특허
10
건
(
국내
: 8
건
,
해외
: 2
건
)

번호
명칭
출원번호
적용 제품
특허권자
출원일자

1
NF3 가스 생산을 위한 무인 자동화 시스템 및 방법
10-2022-0158301
AGV/AMR
제닉스㈜, SK㈜
2022-11-23

2
무인반송차량을 이용한 독성 물질의 운송 시스템 및 방법
10-2022-0158313
AGV/AMR
제닉스㈜, SK㈜
2022-11-23

3
무인운반차의 얼라인 시스템
10-2023-0093778
AGV/AMR
제닉스㈜, SK㈜
2023-07-19

4
오토 스탁킹 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052477
Stocker
제닉스㈜
2024-04-19

5
동기화 제어 가능한 물류 로봇 유니트, 물류 로봇 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052478
AGV/AMR
제닉스㈜
2024-04-19

6
통합 관제 서버, 물류 로봇 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052479
AGV/AMR
제닉스㈜
2024-04-19

7
진입 정렬 제어 가능한 물류 로봇 유니트, 물류 로봇 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052480
AGV/AMR
제닉스㈜
2024-04-19

8
물류 로봇 유니트, 물류 로봇 시스템 및 이의 제어 방법
10-2024-0052481
AGV/AMR
제닉스㈜
2024-04-19

9
ELECTROMAGNETIC WAVE SHIELDING SHEET HAVING FLEXIBILITYAND METHOD FOR MANUFACTURING SAME (신축성과 이의 제조방법을 가지는 전자파 차단 물품 시트)
PCT/KR2018/002702
소재
제닉스㈜
2018-03-07

10
COMPOSITE MAGNETIC SHIELDING SHEET HAVING EXCELLENT FUNCTIONSOF SHIELDING AND ABSORBING ELECTROMAGNETIC WAVES ANDMANUFACTURING METHOD FOR MAGNETIC SHEET (자성 시트에 대한 차폐의 우수한 기능과 흡수성 전자파와 제작 방법을 갖는콤포자이트 자기장 차폐 시트)
PCT/KR2020/002872
소재
제닉스㈜
2020-02-28

7. 기타 참고사항

가. 시장 현황

스마트 팩토리
(Smart Factory)
는 제품의 기획부터 판매까지 모든 생산과정을
ICT
기술로 통합하여 최소한의 비용과 시간으로 고객 맞춤형 제품을 생산하는 첨단 지능형 공장을 뜻합니다
.
스마트 팩토리 산업은 크게 응용시스템 소프트웨어
,
제어 자동화
,
현장 자동화 세 부문으로 구분되며
,
각 부문별로 핵심 기술을 보유하고 있는 주요업체들이 스마트 팩토리 관련 솔루션을 제공하고 있습니다
.

‘

응용시스템 소프트웨어
’
는 제품의 개발부터 공장에서의 생산
,
고객사로의 최종 완제품 출하까지 전체 제조 과정에서 생성되는 데이터를 수집 및 분석하여 제조를 실행하는 역할을 수행합니다
.
여기에 각종 생산 프로세스에 대한 제어 및 관리를 통해 생산현장으로부터 수집한 데이터를 최적화하는
‘
제어 자동화
’
기술과 공장 내에서 실제 공정을 수행하는 로봇
,
자동화 생산설비 등의
‘
현장 자동화
’
기술이 더해져 최종 스마트 팩토리가 완성됩니다
.

[
스마트 팩토리의 구조
]

스마트 팩토리 구조.jpg
스마트 팩토리 구조

(출처 : 스마트제조혁신추진단)

이처럼 스마트 팩토리 구축의 목적은
IoT, AI,
빅데이터와 같은
ICT
기술을 활용하여공정 내 각 설비의 자동화를 구현할 뿐만 아니라
,
모든 생산활동에 필요한 요소를 고려하여 공장 환경의 통합적 개선을 달성하는 것에 있습니다
.
따라서
,
스마트 팩토리는 기존의 전통적인 공장과 비교하여 다수의 차별화된 특징을 지니게 되며
,
전문적인요소기술이 적용된 집합체라 할 수 있습니다
.

[

스마트 팩토리의 특징
]

특
징

민첩성

실시간으로 정보를 처리하는 속도가 크게 향상되어 모든 생산공정에 걸친 요소에 대해 빠른 대응력을 확보하여 시스템 성능을 보장

연계성

생산설비로부터 다양한 종류의 데이터를 수집하여 생산 관련 데이터의 질과 양 모두 증가

신뢰성

수집된 데이터의 신뢰성을 확보하여 작업 이상 상황에 대한 대처 가능
,
작업의 예측 가능성을 높여 생산
,
작업 운영에 대한 관리에 대해 신뢰 확보

능동성

데이터 분석을 통한 데이터 상관성 확보 및 재고자산 처리의 능동적인 대응

지능성

저장되어 있는 데이터를 기반으로 변화된 조건에 따라 지능적으로 판단하고 의사결정 하여 다수의 작업을 일괄적이고 연속적으로 실행하여 올바른 데이터 도출

이러한 공장의 차별성을 달성하기 위해서는 빅데이터
,
사이버 물리시스템
,
로보틱스
, 3D
프린팅
,
엣지 컴퓨팅 등 여러가지 핵심 요소기술이 적용되어야 하며 각 기술분야 내 전문 기업들이 산업 생태계를 구성하고 있습니다
.

다양한 요소기술 중 로보틱스 분야는 인구 고령화에 따른 생산가능인력 부족
,
지속적인 임금 상승
,
생산성 문제 등의 요인에 따라 그 수요가 크게 증가하고 있으며
,
제조현장 자동화의 핵심 하드웨어로서 그 역할이 부각되고 있습니다
.
한국로봇산업진흥원에 따르면 공장 내 로봇 도입 후 단순·반복적인 정형화된 업무를 로봇이 자동화함에 따라 기존 생산인력이 부가가치가 높은 핵심 업무로 투입되어 기업들의 생산성 향상
,
불량률 감소
,
원가 절감 등의 효과가 나타난 것으로 파악됩니다
.

스마트 팩토리의 공장 자동화를 달성하기 위해서는 물류로봇시스템
(Logistics Robot System)
의 적용이 필수적입니다
.
물류로봇시스템은 제조 및 유통 과정
,
대형건물 등에서 원재료
,
재공품
,
부품
,
상품 등을 안전하고 효율적으로 전달하기 위하여 물품의 이송
,
핸들링
,
포장
,
분류
,
배송 등을 수행하는 로봇자동화 시스템을 뜻합니다
.
물류로봇시스템은
AGV/AMR
등의 물류로봇과 이를 운영 및 관리하는
RMS(Robot Management System)
으로 구성되며
,
물류로봇은 로봇의 적용처에 따라 공장물류용
,
물류창고용
,
일반 옥내용
,
옥외 배달용 물류로봇으로 구분됩니다
.

[

활용 분야별 물류로봇의 역할
]

활용
분야

공장물류용

원료
,
재공품
,
제품 등의 공장 내 이동 또는 차량 등에의 적재
,
생산공정상 공구
,
소모품 등의 공급을 담당

물류창고용

상품 등의 상하역
,
이송
,
핸들링
,
분류
,
포장
,
출고 및 재고 관리 등을 담당

일반 옥내용

병원
,
호텔
,
사무실 등 대형건물에서 물품의 운반에 활용

옥외 배달용

드론을 활용한 택배서비스 또는 고중량 화물 운송 등에 활용

이 중 공장물류용 물류로봇은 자동화된 다품종 소량생산시스템 등의 제조업 패러다임 변화 과정에서 가장 중요한 경쟁요소로 주목받고 있습니다
.
스마트 팩토리 내 공장물류에 있어
AGV, AMR, OHT
등의 물류로봇은 반도체
, 2
차전지
,
자동차
,
제약 등 다양한 제조 분야에 활용되고 있으며
,
생산 공정간 또는 생산라인과 자재창고간 물류 이송 등에 적극적으로 활용되고 있습니다
.

[
제조공정 내 물류 로봇 활용 예시
]

제조공정 내 물류 로봇 활용 예시.jpg
제조공정 내 물류 로봇 활용 예시

출처 : 현대자동차

이처럼 물류로봇을 비롯한
Stocker, Lifter, Conveyor
등 물류 자동화 설비는 산업 구조의 고도화 및 제조업의 경쟁력 강화를 실현하기 위한 핵심 장비로써 산업 내 수요가 급속도로 증가하고 있으며
,
당사를 포함한 다수의 자동화 물류 시스템 전문기업들이 시장을 형성하여 제조업 고객사를 대상으로 자동화 솔루션을 제공하고 있습니다
.

물류 자동화
(AMHS, Automated Material Handling System)
는 제품의 입고부터 운반
,
보관
,
포장
,
출고까지 전과정에 대해 제어솔루션을 기반으로 설비를 구축 및 운영하는 자동화 물류 시스템을 의
미합니다
.
제조현장에서 물류 자동화는 공정 간 원자재의 반송을 자동화하고 자재의 입고
,
보관
,
출고를 자동창고를 통해 관리하는 등의 역할을 수행하게 됩니다
.

글로벌
AMHS
시장은 이커머스의 성장 가속화
,
택배 시장의 고성장
,
지능형 로봇 도입의 증가
, AI, IoT
등 신기술 도입 등에 따라
2019
년
505
억달러 규모에서
2025
년
1,010
억달러로 연평균
12.7%
의 높은 성장이 전망됩니다
.

[
글로벌
AMHS
시장 규모 및 전망
]

글로벌 amhs 시장 규모 및 전망.jpg
글로벌 amhs 시장 규모 및 전망

(출처 : AMH Market 2020-2025)

나
.
목표시장

당사는 반도체
,
디스플레이
,
자동차
, 2
차전지 등 제조업 내 핵심 산업군을 대상으로 물류 자동화 솔루션을 제공하고 있으며
,
당사가 주력으로 제품을 공급하고 있는 목표시장은 다음과 같습니다
.

(1) 반도체 물류 자동화 시장

당사는 반도체 공장 내
Stocker, AGV, AMR
등의 물류 자동화 시스템을 공급하고 있습니다
.

반도체 산업은 지속적으로 제품의 고사양화가 진행됨에 따라 공정 난이도가 높아지고 있으며
,
단위 면적당 생산 설비를 최대로 구축하여 생산 능력을 높이는 것이 반도체 공정에서의 경쟁력으로 자리잡고 있습니다
.

이에 따라
,
사람의 판단이나 숙련도가 배제된 자동화된 시스템에 의한 제조환경 운영이 보편화되고 있으며
,
설비가 집약된 공정에서 자재의 보관 및 이송을 효율적으로 관리하기 위한 자동화
Stocker, OHT,
물류로봇 등 자동화 물류 시스템에 대한 반도체 업계에서의 수요가 지속적으로 증가하고 있습니다
.

[
반도체 공장 내 자동화 물류 시스템
]

반도체 공장 내 자동화 물류 시스템.jpg
반도체 공장 내 자동화 물류 시스템

반도체 공장 내 자동화 물류 시스템은 최초 라인 내 신규 구축이 완료된 이후 약
10~15
년의 기간 동안 운용이 이루어지며
,
해당 기간 내 공정의 선단화가 이루어지거나 설비가 노후화될 경우 기존 제품의 교체수요가 발생합니다
.

이에 따라 당사는 시장 내 신규 생산라인 증설에 따른 신규수요와 그 외 교체수요를 바탕으로 반도체
Stocker
를 공급하게 되며
,
자동화 물류 시스템에 대한 수요가 발생하는 반도체 공장 전체가 당사의 목표시장에 해당합니다
.

(2)
AGV&AMR
시장

당사가 개발 및 생산하는
AGV/AMR
은 다양한 제조산업을 대상으로
,
물류로봇이 적용되는 공장 환경에 따라 자동차 생산라인
, 2
차전지 조립공정과 같은 일반물류 환경부터 공장 환경 내 높은 청정도가 유지되어야 하는 반도체 및 디스플레이 공정 등 클린물류 환경까지 각 분야 내에서 수요로 하는
AGV/AMR
을 고객사 요구사항에 따라커스터마이징하여 공급하고 있습니다
.

당사는
2010
년 설립 후부터
AGV/AMR
에 대한 연구개발을 시작하였습니다
. 2010
년레이저 가이드 방식
AGV
의 통합 시스템을 국내 최초로 도입하였으며
,
마그네틱 방식
AGV
의 설계 및 제어시스템을 국산화하였습니다
.
이후
2019
년
AGV
의 자율주행 기능 개발을 위해
SLAM
방식의
AMR
을 개발하였으며
,
현장 내
100
대가량의
AGV/AMR
을 동시에 제어할 수 있는 관제시스템 및 관제시스템과 연동되어 공장 물류 환경을 시뮬레이션할 수 있는 시뮬레이션 툴을 개발하였습니다
.

이렇듯 설립 이후
AGV/AMR
에 대한 지속적인 연구개발 및 투자를 통해 당사는 다수의 산업을 대상으로 스마트 팩토리 구축에 필수적인 자동화 물류로봇을 성공적으로 도입하고 있습니다
.
당사가 주력으로 제품을 공급하고 있는 시장은 자동차 산업으로
, 당사의
AGV/AMR
은
자동차 공정 상
Trim Line

에서

좌석 시트와 유리
,
스페어타이어 장착 등 무거운 부품을 들어 옮기는 작업을 수행합니다
. AGV
는 공장 바닥에 매설된 마그네틱 라인을 따라 옵션에 맞춘 부품과 작업 도구를 제공하며
,
차체와
AGV
가 같이 움직여 작업자가 서로다른 종류의 차종에 맞는 부품을
AGV
가 작업자에게 제공하기 때문에 하나의 생산라인에서 다양한 차종의 생산을 가능하게 합니다
.

다

.
글로벌 시장 규모 및 전망

(1) 반도체 물류 자동화 시장

제조업 내 물류 자동화는 공급망 관리 및 생산공장의 운영 효율성 향상에 필수적인 요소로
,
공장 내 각종 자동화 설비 및 물류로봇에 대한 수요 확대와 함께 산업의 발전이 진행되고 있습니다
. MarketsandMarkets
에 따르면 글로벌 물류 자동화 시장 규모는
2020
년
484
억
8,700
만 달러에서 연평균 성장률
10.6%
로 성장하여
2026
년
889
억
3,300
만 달러에 이를 것으로 전망됩니다
.

물류 자동화 설비가 적용되는 시장은 산업에 따라 제조업
,
소매 및 전자상거래
,
일반물류 등으로 구분되며
,
당사가 목표로 하는 제조업내 물류 자동화 시장은
2020
년
89
억
2,000
만 달러 규모에서
2026
년
165
억
8,600
만 달러로 전체 물류 자동화 시장의 성장과 비슷한 흐름으로 성장이 전망됩니다
.

공장 내 다품종 소량생산 방식에 적합한 셀
(Cell)
생산방식의 도입이 가속화되고 있으며
,
각 셀 별로 서로다른 제품의 생산을 가능하게 하는 물류로봇에 대한 수요가 급격하게 증가하고 있습니다
.
또한 창고 내 효율적인 재고관리 및 입출고 자동화를 통한 공장 물류 최적화를 달성하기 위한 기업들이 많아지고 있으며
,
이러한 자동화 물류 설비 구축의 증가와 함께 제조업 분의 물류 자동화 시장은 지속적인 성장이 예상됩니다
.

당사의 주요 전방시장인 반도체 시장은
2023
년
780
억 달러에서 연평균
9.46%
성장하여
2032
년까지
1,760
억 달러 규모로 성장할 것으로 추정됩니다
.
첨단 로직 반도체
,
생성형
AI
및 고성능 컴퓨팅
(HPC)
등의 수요 증가로 인해 글로벌 반도체 시장은 높은 성장세를 유지할 것으로 전망됩니다
.

[
글로벌 반도체 시장 규모 및 전망
]

글로벌 반도체 시장 규모 및 전망.jpg
글로벌 반도체 시장 규모 및 전망

(출처 : Precedence Research)

(2)
AGV/AMR
시장

제조
,
물류
,
소비 등 다양한 산업분야 내에서 무인자동화에 대한 수요가 증가함에 따라 글로벌
AGV/AMR
시장은
2023
년
4,039
백만 달러 규모에서
2028
년
7,223
백만 달러로 연평균
12.3%
의 높은 성장률을 보일 것으로 전망됩니다
.
물류로봇에 대한 하드웨어
,
소프트웨어 기술의 발전과 더불어 코로나
19
팬데믹 이후 노동력 감소 및 인건비 증가 등의 요인으로 각 산업 내 물류로봇의 도입은 더욱 가파르게 진행될 것으로 예상됩니다
.

[

글로벌
AGV
및
AMR
시장 규모 및 전망
]

(단위 : 백만 달러)

구분

2023

년

2024

년

2025

년

2026

년

2027

년

2028

년

CAGR

(’23 ~ ’28)

AGV

2,318
2,538
2,758
2,978
3,197
3,417
8.1%

AMR

1,721
2,138
2,555
2,972
3,389
3,806
17.2%

합계

4,039

4,676

5,313

5,950

6,586

7,223

12.3%

글로벌
AGV
시장 규모는
2023
년
2,318
백만 달러에서
2028
년
3,417
백만 달러로 연평균
8.1%
씩 성장이 전망됩니다
.
각 산업 중 전자상거래 및 물류 분야가 가장 큰 시장 규모를 형성하고 있으며 식품 및 음료 산업 내
AGV
시장이 연평균
10%
로 가장 높은 성장률을 보이고 있습니다
.

[

글로벌
AGV
산업별 시장 규모 및 전망
]

(단위 : 백만 달러)

구분

2023

년

2024

년

2025

년

2026

년

2027

년

2028

년

전자상거래 및 물류

569
624
680
736
793
850

제조

544
594
643
692
741
789

자동차

439
483
528
573
619
665

화학 및 제약

285
308
330
352
373
393

식품 및 음료

263
293
324
356
389
423

항공우주

156
171
186
202
217
232

기타

64
66
67
67
67
67

합계

2,318

2,538

2,758

2,978

3,197

3,417

AMR

은 자율주행 및 관제 시스템의 기술 발전과 물류
,
제조 분야 내 자동화
,
자율화 수요 증가에 따라 급속도의 판매량 확대가 전망됩니다
.
제조업 중 자동차 산업 내
AMR
시장이 가장 큰 규모를 형성하고 있으며 자동차 공정 내 자재 운송 자동화
,
고중량 화물의 효율적인 이송 등에 대한 수요에 따라 지속적인 성장이 예상됩니다
.

[

제조업 내 글로벌
AMR
시장 규모 및 전망
]

(단위 : 백만 달러)

구분

2023

년

2024

년

2025

년

2026

년

2027

년

2028

년

자동차

170
212
254
297
340
383

전자제품

138
172
205
239
274
308

소비재

99
121
143
164
185
205

항공우주

74
90
106
122
136
151

화학제품

49
59
69
79
87
96

제약

38
48
58
68
78
89

플라스틱

24
28
32
36
39
41

방산

20
26
32
39
47
55

기타

14
18
23
29
35
41

합계

624

774

923

1,072

1,220

1,368

전세계
AGV/AMR
시장에서 가장 커다란 시장규모를 형성하고 있는 지역은 북미입니다
.
북미 지역 내
AGV/AMR
시장 규모는
2023
년
1,330
백만달러에서
2028
년
2,462
백만달러까지 연평균
13.1%
의 높은 성장이 전망되며
,
미국 내 소매 전자상거래 부문의 지속적인 성장이 물류 자동화 솔루션 도입 및
AGV/AMR
시장 확산의 주요 동인으로 작용하고 있습니다
.

영국 내
AGV/AMR
기업들은
AI
기술을 통해 물류로봇 기술에 대한 연구개발을 지속하고 있습니다
. BotsAndUs
및
Tharsus
등의 영국 내 물류로봇 스타트업은 로봇의 탐색 기능
,
안전조치가 향상된 로봇 시스템 개발을 위해 투자를 이어가고 있는 상황입니다
.

아시아 지역에서 가장 큰 시장규모를 형성하고 있는 중국
AGV/AMR
시장은 물류 부문의 빠른 확장과 전자상거래량의 기하급수적인 증가에 따라 창고 운영의 합리화 및 라스트 마일 배송 효율성 향상의 방안으로 물류로봇에 대한 수요가 급격하게 증가하고 있습니다
. Geek+, Quicktron
및
Hikrobot
등의 기업은
AI
기반
AGV/AMR
의 생성 및 적용을 위한 표준을 연구하고 있습니다
.

로봇공학 및 정밀공학 분야 내 기술력을 가진 일본은 인구 고령화에 따른 노동력 부족
,
다품종 소량생산 방식으로의 제조업 패러다임 변화 등의 요인에 의해 물류로봇 보급이 지속 확대되고 있습니다
.

라.
국내 시장 규모 및 전망

(1) 반도체 물류 자동화 시장

반도체산업협회 및 한국무역협회에 따르면 국내 반도체 생산액은
2019
년
134
조원에서
2020
년
159
조원
, 2021
년
201
조원으로 증가하였고
,
반도체 수출 규모는
2019
년
93,930
백만 달러에서
2022
년
129,229
백만 달러로 지속적인 상승률을 유지하였으나
, 2023
년 메모리반도체 가격 하락 및 금리인상에 따른 수요 위축
,
설비투자 감소에 따라 수출액이
98,631
백만 달러로 감소하였습니다
.

다만 통계청에 따르면
2024
년
2
월 국내 반도체 생산량과 출하량은 각각 전년 동월 대비
65.3%, 59%
증가했으며 반도체 재고는
16.2%
감소했습니다
.
메모리반도체 가격 반등과 전세계적으로 급속도로 증가하고 있는
AI
반도체 수요 및
AI
반도체 생산을 위한
HBM
투자 확대 등 국내 반도체 산업에 미치고 있는 긍정적인 시장 성장동력에 따라 국내 반도체 시장은 향후 지속적인 성장세를 유지할 것으로 기대됩니다
.

[

반도체 수출 규모 추이
]

반도체 수출 규모.jpg
반도체 수출 규모

출처 : 한국무역협회

한편 반도체 산업 내 생산 효율 극대화를 위한 공정장비 및 물류 시스템 자동화에 대한 지속적인 수요 증가가 전망되며
,
웨이퍼의 정확하고 신속한 이동 및 보관을 통해 팹 운영 효율성을 극대화하고 생산성을 향상시키는 물류 자동화 솔루션에 대한 수요가 지속 증가하고 있습니다
.

한국반도체산업협회에 따르면 국내 반도체 인력 부족 규모는
2022
년
1,783
명에서
2031
년
56,000
명으로 약
30
배 증가할 것으로 추정되며
,
반도체 제조 전 과정에서 자동화
·
무인화가 진행되고 있는 상황입니다
.
특히 글로벌 반도체 제조사 삼성전자는 자동화 공정형 장비 발주 계획 등을 통해 공정 자동화 속도를 높이고 있으며
,
공정 자동화율이
2~30%
수준인 후공정 부문에서 물류 자동화 솔루션에 대한 수요가 급격하게 증가할 것으로 전망됩니다
.

(2)
AGV/AMR
시장

AGV/AMR

의 글로벌 수요 확대와 함께 국내
AGV/AMR
시장 또한 이커머스 성장에 따른 물류창고 내 물류로봇 도입 증가
,
제조공장의 스마트 팩토리화에 따른 공장용 물류로봇 수요 확대 및
AGV/AMR
관련 하드웨어 및 소프트웨어 기술의 발전 등으로 가파르게 성장하고 있습니다
. INDUSTRY ARC
에 따르면
,
국내
AGV/AMR
시장 규모는
2021
년
2,416
억원에서
2028
년
5,634
억원으로 연평균
13%
의 높은 성장률을 보일 것으로 전망됩니다
.

[

국내
AGV/AMR
시장 규모 및 전망
]

국내 agv,amr 시장 규모.jpg
국내 agv,amr 시장 규모

(출처 : INDUSTRY ARC)

국내
AGV/AMR
시장의 경우 공장물류용
AGV
기술개발의 가속화에 따라 설계 및 조립 부문에서의 국산화가 진행 중이나
,
시장 전반적으로 여전히 글로벌
AGV/AMR
기업의 핵심부품 및 기술에 대한 의존도가 높은 실정입니다
.
이에
AGV/AMR
의 하드웨어 및 로봇 관제시스템 소프트웨어의 국산화를 위해 다수의 물류로봇 기업이 연구개발 및 투자를 진행하고 있으며
,
시장 내 주요
AGV/AMR
업체들의 지속적인 제품 공급에 따라 관련 생태계가 빠르게 구축되고 있는 상황입니다
.

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

(단위 : 원)

과목
제 15기 반기말 (2024년 반기)
제 14기말 (2023년 말)
제 13기말 (2022년 말)
제 12기말 (2021년 말)

[유동자산]
38,157,939,625
38,698,551,678
35,693,794,284
15,157,304,798

현금및현금성자산
2,098,320,186
639,303,106
318,834,550
754,591,500

매출채권 및 기타채권
13,057,248,320
21,286,329,622
11,080,546,517
3,428,788,133

단기금융상품
6,600,000,000
-
-
-

기타유동금융자산
135,601,200
129,497,139
452,058,613
248,229,256

기타유동자산
125,680,181
180,097,923
537,462,387
157,144,379

재고자산
16,141,089,738
16,463,323,888
23,304,890,867
10,568,551,530

당기법인세자산
-
-
1,350
-

[비유동자산]
23,231,132,338
20,297,091,688
19,294,187,292
25,234,241,118

당기손익-공정가치측정금융자산
1,064,894,453
1,064,894,453
25,894,453
49,000,000

기타비유동금융자산
150,448,051
145,534,161
181,880,501
201,648,234

기타비유동자산
-
-
270,873,973
206,048,362

비유동계약자산
307,212,233
710,944,740
714,377,646
4,850,090,339

유형자산
20,686,997,951
17,307,808,794
16,544,627,153
18,366,708,122

무형자산
237,599,053
222,455,310
316,460,431
320,195,612

사용권자산
36,278,124
55,827,549
64,003,938
59,984,418

이연법인세자산
747,702,473
789,626,681
1,176,069,197
1,180,566,031

자산총계
61,389,071,963
58,995,643,366
54,987,981,576
40,391,545,916

[유동부채]
26,514,874,619
34,746,832,174
27,844,726,405
16,467,340,824

[비유동부채]
3,936,298,584
4,064,123,579
10,719,415,631
7,351,970,977

부채총계
30,451,173,203
38,810,955,753
38,564,142,036
23,819,311,801

자본금
398,000,000
398,000,000
398,000,000
380,000,000

자본잉여금
7,297,574,070
1,183,222,300
881,224,800
-

자본조정
-647,014,601
-1,848,002,500
-2,150,000,000
-

기타포괄손익누계액
1,146,007,488
1,153,563,341
1,128,670,211
-

이익잉여금
22,743,331,803
19,297,904,472
16,165,944,529
16,192,234,115

자본총계
30,937,898,760
20,184,687,613
16,423,839,540
16,572,234,115

2024년1월1일 ~ 2024년6월30일
2023년1월1일 ~ 2023년12월31일
2022년1월1일 ~ 2022년12월31일
2021년1월1일 ~ 2021년12월31일

매출액
30,740,261,859
61,300,434,302
51,732,429,899
34,572,121,264

영업이익(영업손실)
2,891,995,483
3,188,518,338
1,866,722,480
1,940,241,738

법인세비용차감전순이익
3,310,827,285
3,210,775,160
270,177,510
3,002,239,041

당기순이익(당기순손실)
3,445,427,331
3,131,959,943
404,785,037
2,541,452,365

주당순이익(주당순손실)
975
990
106
669

2. 연결재무제표

당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

3. 연결재무제표 주석

당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

4. 재무제표

재 무 상 태 표

제 15(당) 반기말 2024년 6월 30일 현재

제 14(전) 기말 2023년 12월 31일 현재

제 13(전전) 기말 2022년 12월 31일 현재

제 12(전전전) 기말 2021년 12월 31일 현재(검토받지 않은 재무제표)

제닉스 주식회사
(단위 : 원)

과 목
주석
제 15기 반기말
제 14기말
제 13기말
제 12기말

자산

I. 유동자산

38,157,939,625
38,698,551,678
35,693,794,284
15,157,304,798

현금및현금성자산
4,5,25
2,098,320,186
639,303,106
318,834,550
754,591,500

매출채권
4,7
11,311,387,726
17,151,171,265
5,105,706,264
3,428,788,133

유동계약자산
4,7,21
1,745,860,594
4,135,158,357
5,974,840,253
-

단기금융상품
4,5
6,600,000,000

-

-
-

기타유동금융자산
4,8
135,601,200
129,497,139
452,058,613
248,229,256

기타유동자산
9
125,680,181
180,097,923
537,462,387
157,144,379

재고자산
10
16,141,089,738
16,463,323,888
23,304,890,867
10,568,551,530

당기법인세 자산

-

-

1,350
-

II. 비유동자산

23,231,132,338
20,297,091,688
19,294,187,292
25,234,241,118

당기손익-공정가치측정금융자산
4,6
1,064,894,453
1,064,894,453
25,894,453
49,000,000

기타비유동금융자산
4,8
150,448,051
145,534,161
181,880,501
201,648,234

기타비유동자산

-

-

270,873,973
206,048,362

비유동계약자산
4,7,21
307,212,233
710,944,740
714,377,646
4,850,090,339

유형자산
11
20,686,997,951
17,307,808,794
16,544,627,153
18,366,708,122

무형자산
13
237,599,053
222,455,310
316,460,431
320,195,612

사용권자산
12
36,278,124
55,827,549
64,003,938
59,984,418

이연법인세자산

747,702,473
789,626,681
1,176,069,197
1,180,566,031

자산총계

61,389,071,963
58,995,643,366
54,987,981,576
40,391,545,916

부채

I. 유동부채

26,514,874,619
34,746,832,174
27,844,726,405
16,467,340,824

매입채무
4,14
5,819,471,614
5,823,335,367
4,708,061,657
2,702,499,784

계약부채
21
5,955,361,329
9,224,301,961
10,807,921,612
3,647,668,830

기타유동부채
15
662,150,532
748,890,592
288,992,409
1,257,411,525

단기차입금
4,16
5,000,000,000
6,820,000,000
4,679,155,828
5,920,000,000

기타유동금융부채
4,14
2,885,447,344
4,851,104,025
5,177,736,977
1,991,378,301

유동성장기부채
4,16
4,350,000,000
6,650,000,000
1,533,328,000
536,696,000

유동성리스부채
4,12
32,384,381
52,421,575
47,340,510
59,775,828

충당부채

386,936,439
443,277,432
555,764,069
311,688,218

당기법인세부채
18
1,423,122,980
133,501,222
46,425,343
40,222,338

II. 비유동부채

3,936,298,584
4,064,123,579
10,719,415,631
7,351,970,977

비유동계약부채

-

-

96,600,000
-

장기차입금
16
2,865,000,000
2,865,000,000
9,064,976,000
5,138,304,000

비유동리스부채
12

-

2,515,939
16,090,348
-

확정급여부채
17
1,058,298,584
1,180,607,640
1,068,880,158
1,751,473,528

기타비유동금융부채

13,000,000
16,000,000
3,000,000
-

이연법인세부채

-

-

469,869,125
462,193,449

부채총계

30,451,173,203
38,810,955,753
38,564,142,036
23,819,311,801

자본

자본금
19
398,000,000
398,000,000
398,000,000
380,000,000

자본잉여금
19
7,297,574,070
1,183,222,300
881,224,800
-

자본조정
19
(647,014,601)
(1,848,002,500)
(2,150,000,000 )
-

기타포괄손익누계액

1,146,007,488
1,153,563,341
1,128,670,211
-

이익잉여금

22,743,331,803
19,297,904,472
16,165,944,529
16,192,234,115

자본총계

30,937,898,760
20,184,687,613
16,423,839,540
16,572,234,115

자본과부채총계

61,389,071,963
58,995,643,366
54,987,981,576
40,391,545,916

"별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다."

포 괄 손 익 계 산 서

제 15(당) 반기 2024년 1월 1일부터 2024년 6월 30일까지

제 14(전) 기말 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지

제 13(전전) 기말 2022년 1월 1일부터 2022년 12월 31일까지

제 12(전전전) 기말 2021년 1월 1일부터 2021년 12월 31일까지(검토받지 않은 재무제표)

제닉스 주식회사
(단위: 원)

과 목
주석
제 15기 반기
제 14기
제 13기
제 12기

금액
금액
금액
금액

Ⅰ. 매출액
20
30,740,261,859
61,300,434,302
51,732,429,899
34,572,121,264

Ⅱ. 매출원가

24,874,497,997
53,803,101,587
45,401,410,462
28,132,261,443

Ⅲ. 매출총이익

5,865,763,862
7,497,332,715
6,331,019,437
6,439,859,821

판매비와관리비
22
2,973,768,379
4,308,814,377
4,464,296,957
4,499,618,083

IV. 영업이익(손실)

2,891,995,483
3,188,518,338
1,866,722,480
1,940,241,738

금융수익
24
380,989,303
169,349,945
678,892,483
594,828,260

금융비용
24
254,128,358
830,689,164
499,996,413
138,013,240

기타영업외수익
23
301,867,954
902,485,517
465,037,808
610,652,836

기타영업외비용
23
9,897,097
218,889,476
2,240,478,848
5,470,553

V. 법인세비용차감전순이익

3,310,827,285
3,210,775,160
270,177,510
3,002,239,041

법인세비용
18
(134,600,046)
78,815,217
(134,607,527)
460,786,676

VI. 당기순이익

3,445,427,331
3,131,959,943
404,785,037
2,541,452,365

VII. 기타포괄손익:

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 포괄손익:

(7,555,853)
24,893,130
697,595,588
431,074,623

확정급여채무의 재측정요소

(7,555,853)
24,893,130
697,595,588
431,074,623

후속적으로 당기손익으로 재분류되는 포괄손익:

-
-
-
-

기타포괄손익 합계

(7,555,853)
24,893,130
697,595,588
431,074,623

VIII. 총포괄이익

3,437,871,478
3,156,853,073
1,102,380,625
2,972,526,988

IX. 주당이익:

기본주당이익
27
975
990
106
669

희석주당이익
27
975
990
106
669

"별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다."

자 본 변 동 표

제 15(당) 반기 2024년 1월 1일부터 2024년 6월 30일까지

제 14(전) 기말 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지

제 13(전전) 기말 2022년 1월 1일부터 2022년 12월 31일까지

제 12(전전전) 기말 2021년 1월 1일부터 2021년 12월 31일까지(검토받지 않은 재무제표)

제닉스 주식회사
(단위: 원)

과 목
자본금
자본잉여금
자본조정
기타포괄손익누계액
이익잉여금
총 계

2021년 1월 1일
380,000,000
-
-
-
13,219,707,127
13,599,707,127

당기순이익
-
-
-
-
2,541,452,365
2,541,452,365

순확정급여채무의재측정요소
-
-
-
431,074,623
-
431,074,623

2021년 12월 31일
380,000,000
-
-
431,074,623
15,761,159,492
16,572,234,115

2022년 1월 1일
380,000,000
-
-
431,074,623
15,761,159,492
16,572,234,115

당기순이익
-
-
-
-
404,785,037
404,785,037

순확정급여채무의재측정요소
-
-
-
697,595,588
-
697,595,588

자기주식취득

-
-
(2,150,000,000)
-
-
(2,150,000,000)

유상증자

18,000,000
881,224,800
-
-
-
899,224,800

2022년 12월 31일
398,000,000
881,224,800
(2,150,000,000)
1,128,670,211
16,165,944,529
16,423,839,540

2023년 1월 1일
398,000,000
881,224,800
(2,150,000,000)
1,128,670,211
16,165,944,529
16,423,839,540

당기순이익
-
-
-
-
3,131,959,943
3,131,959,943

순확정급여채무의재측정요소
-
-
-
24,893,130
-
24,893,130

자기주식처분

301,997,500
301,997,500
-
-
603,995,000

2023년 12월 31일
398,000,000
1,183,222,300
(1,848,002,500)
1,153,563,341
19,297,904,472
20,184,687,613

2024년 1월 1일
398,000,000
1,183,222,300
(1,848,002,500)
1,153,563,341
19,297,904,472
20,184,687,613

당기순이익
-
-
-
-
3,445,427,331
3,445,427,331

순확정급여채무의재측정요소
-
-
-
(7,555,853)
-
(7,555,853)

자기주식처분
-
6,114,351,770
1,130,102,500
-
-
7,244,454,270

주식매수선택권
-
-
70,885,399
-
-
70,885,399

2024년 06월 30일 (당기말)
398,000,000
7,297,574,070
(647,014,601)
1,146,007,488
22,743,331,803
30,937,898,760

"별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다."

현 금 흐 름 표

제 15(당) 반기 2024년 1월 1일부터 2024년 6월 30일까지

제 14(전) 기말 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지

제 13(전전) 기말 2022년 1월 1일부터 2022년 12월 31일까지

제 12(전전전) 기말 2021년 1월 1일부터 2021년 12월 31일까지(검토받지 않은 재무제표)

제닉스 주식회사
(단위: 원)

과 목
주석
제 15기 반기
제 14기
제 13기
제 12기

I. 영업활동으로 인한 현금흐름

7,078,525,879
756,018,864
(2,074,956,440)
190,080,923

1. 당기순이익

3,445,427,331
3,131,959,943
404,785,037
2,541,452,365

2. 조정
25
492,383,114
1,922,849,586
4,096,536,796
1,179,606,485

3. 자산·부채의 변동
25
3,435,542,886
(3,639,168,294)
(6,183,284,910)
(3,370,376,830)

4. 이자의 수취

92,786,757
59,005,999
23,250,879
9,604,341

5. 이자의 지급

(240,207,317)
(657,009,260)
(372,468,204)
(170,400,478)

7. 법인세의 환급

(147,406,892)
(61,619,110)
(43,776,038)
195,040

II. 투자활동으로 인한 현금흐름

(10,313,103,237)
(2,669,939,625)
(1,212,468,135)
(5,352,004,849)

1. 투자활동으로 인한 현금유입액

12,000,000
488,768,413
190,466,652
501,700,105

단기대여금의 감소

12,000,000
14,000,000
6,000,000
108,100,000

장기금융상품의 감소

-
329,663,973
73,800,105
73,800,105

파생상품자산의 감소

-
38,704,146
-
-

매도가능증권의 감소

-
-
23,105,547
-

지분법주식의 감소

-
-
-
71,000,000

토지의 처분

-
25,049,750
-
215,800,000

차량운반구의 처분

-
27,545,455
-
33,000,000

임차보증금의 감소

-
26,900,000
86,700,000
-

기타보증금의 감소

-
26,905,089
861,000
-

2. 투자활동으로 인한 현금유출액

(10,325,103,237)
(3,158,708,038)
(1,402,934,787)
(5,853,704,954)

단기대여금의 증가

22,000,000
45,100,000
-
-

장기금융상품의 증가

-
58,790,000
132,801,225
60,000,000

단기손익인식금융자산의 증가

-
1,039,000,000
-
-

단기금융상품의 증가

6,600,000,000
-
-
-

토지

-
91,863,125
822,350,000
595,089,956

구축물

-
958,636,000
137,800,000
503,040

기계장치

-
583,900,000
6,019,136
49,130,000

차량운반구

51,048,052
128,252,930
23,000,000
78,123,758

공구와기구

-
-
-
7,000,000

비품

18,700,000
129,265,983
112,399,619
18,560,910

시설장치

-
-
9,800,000
-

건설중인자산

3,570,301,620
-
-
4,919,069,290

특허권

-
-
1,500,000
46,978,000

소프트웨어

58,000,000
106,000,000
91,550,000
19,550,000

임차보증금

-
17,000,000
39,889,871
8,200,000

기타보증금

5,053,565
900,000
25,824,936
51,500,000

III. 재무활동으로 인한 현금흐름

4,689,142,546
2,235,158,774
2,851,678,476
2,028,178,186

1. 재무활동으로 인한 현금유입액

11,360,003,600
12,364,992,447
12,087,881,022
8,389,658,186

국고보조금의 증가

-
635,513,602
542,881,936
469,658,186

단기차입금의 증가

2,500,000,000
8,385,483,845
3,759,155,828
5,920,000,000

장기차입금의 증가

-
2,740,000,000
6,865,000,000
2,000,000,000

리스부채의 증가

-
-
21,618,458
-

유상증자

-
-
899,224,800
-

자기주식의 처분

8,860,003,600
603,995,000
-
-

2. 재무활동으로 인한 현금유출액

(6,670,861,054)
(10,129,833,673)
(9,236,202,546)
(6,361,480,000)

단기차입금의 상환

4,320,000,000
6,244,639,673
5,000,000,000
5,822,360,000

유동성장기부채의 상환

2,300,000,000
1,533,328,000
1,941,696,000
420,000,000

장기차입금의 상환

-
2,289,976,000
-
-

리스부채의 지급

50,861,054
61,890,000
144,506,546
119,120,000

자기주식의 취득

-
-
2,150,000,000
-

IV. 현금의 증가 (Ⅰ+Ⅱ+Ⅲ)

1,454,565,188
321,238,013
(435,746,099)
(3,133,745,740)

V. 기초의 현금

639,303,106
318,834,550
754,591,500
3,889,155,157

VI. 외화표시현금의 환율변동효과

4,451,892
(769,457)
(10,851)
(817,917)

VII. 기말의 현금

2,098,320,186
639,303,106
318,834,550
754,591,500

5. 재무제표 주석

제 15(당) 반기 2024년 6월 30일 현재

제 14(전) 반기 2023년 6월 30일 현재 (검토받지 않은 재무제표)

제닉스 주식회사

1. 당사의 개요 제닉스 주식회사(이하 "당사")는 2010년 4월에 설립되어 충남 천안시 서북구 직산읍본사 및 공장을 두고 있
으며,
AMHS(Automated Material Handling System)전문회사로서 반도체/ LCD,OLED / 자동차 / 2차전지등

공장자동화 설비의 설계, 제작, 설치를 주요사업으로 영하고 있습니다. 당사의 자본금은 398백만원이며, 보고기간 종료일 현재 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명
당반기말
전기말

주식수
지분율
주식수
지분율

배성관
1,600,000
40.20%
2,000,000
50.25%

AKK로보테크밸류업신기술투자조합
902,041
22.66%
-
0.00%

제닉스㈜
287,160
7.22%
739,201
21.61%

박준호
150,000
3.77%
200,000
5.03%

기타
1,040,799
26.15%
1,040,799
23.12%

합계
3,980,000
100.00%
3,980,000
100.00%

2. 중요한 회계정책

2.1 재무제표 작성기준

회사의 2024년 6월 30일로 종료하는 6개월 보고기간에 대한 반기재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 중간재무제표는 연차재무제표에 기재되는 사항이 모두 포함되지 않았으므로 전기말 연차재무제표와 함께이해해야 합니다.
2.1.1 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

회사는 2024년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동/비유동 분류, 약정사항이 있는 비유동부채

보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습 니다. 또한, 부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서 자기지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된경우는 제외됩니다. 또한, 기업이 보고기간말 후에 준수해야하는 약정은 보고기간말에 해당 부채의 분류에 영향을 미치지 않으며, 보고기간 이후 12개월 이내 약정사항을 준수해야하는 부채가 보고기간말 현재 비유동부채로 분류된 경우 보고기간 이후 12개월 이내 부채가 상환될 수 있는 위험에 관한 정보를 공시해야 합니
다.
해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다
.

(2)

기업회계기준서 제
1007호
'현금흐름표
', 기업회계기준서 제
1107호
'금융상품
: 공시
' 개정
- 공급자금융약정에 대한 정보 공시

공급자금융약정을 적용하는 경우
, 재무제표이용자가 공급자금융약정이 기업의 부채와 현금흐름 그리고 유동성위험 익스포저에 미치는 영향을 평가할 수 있도록 공급자금융약정에 대한 정보를 공시해야 합니
다
.
이 개정내용을 최초로 적용하는 회계연도 내 중간보고기간에는 해당 내용을 공시할 필요가 없다는 경과규정에 따라 중간재무제표에 미치는 영향이 없습니다.

(3) 기업회계기준서 제1116호 ‘리스’ 개정 - 판매후리스에서 생기는 리스부채판매후리스에서 생기는 리스부채를 후속적으로 측정할 때 판매자-리스이용자가 보유하는 사용권 관련 손익을 인
식하지 않는 방식으로 리스료나 수정리스료를 산정합니다.
해당 기준서의 제정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(4) 기업회계기준서 제1001호 ‘재무제표 표시’ 개정 - '가상자산 공시’
가상자산을 보유하는 경우,
가상자산을 고객을 대신하여 보유하는 경우, 가상자산을 발행한 경우의 추가 공시사항을 규정하고 있습니다.
해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

2.1.2 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. (1) 기업회계기준서 제1021호 ‘환율변동효과’와 기업회계기준서 제1101호 ‘한국채택국제회계기준의 최초채택’ 개정 - 교환가능성 결여
통화의 교환가능성을 평가하고 다른 통화와 교환이 가능하지 않다면 현물환율을 추정하며 관련 정보를 공시하도록 하고 있습니다.
동 개정사항은 2025 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용
됩니다.
해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

2.2 법인세비용중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도있습니다.반기재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 재무제표 작성에 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.
4. 공정가치

당반기 중 회사의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다.
4.1 금융상품 종류별 공정가치
금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다.

구분
제 15(당) 반기말
제 14(전)기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

현금및현금성자산
2,098,320,186
2,098,320,186
639,303,106
639,303,106

매출채권
11,311,387,726
11,311,387,726
17,151,171,265
17,151,171,265

유동계약자산
1,745,860,594
1,745,860,594
4,135,158,357
4,135,158,357

단기금융상품
6,600,000,000
6,600,000,000
-
-

기타유동금융자산
135,601,200
135,601,200
129,497,139
129,497,139

비유동계약자산
307,212,233
307,212,233
710,944,740
710,944,740

기타비유동금융자산
150,448,051
150,448,051
145,534,161
145,534,161

당기손익-공정가치측정금융자산
1,064,894,453
1,064,894,453
1,064,894,453
1,064,894,453

합계
23,413,724,443
23,413,724,443
23,976,503,221
23,976,503,221

매입채무
5,819,471,614
5,819,471,614
5,823,335,367
5,823,335,367

기타유동금융부채
2,885,447,344
2,885,447,344
4,851,104,025
4,851,104,025

단기차입금
5,000,000,000
5,000,000,000
6,820,000,000
6,820,000,000

유동성장기부채
4,350,000,000
4,350,000,000
6,650,000,000
6,650,000,000

장기차입금
2,865,000,000
2,865,000,000
2,865,000,000
2,865,000,000

유동성리스부채
32,384,381
32,384,381
52,421,575
52,421,575

비유동리스부채
-
-
2,515,939
2,515,939

합계
20,952,303,339
20,952,303,339
27,064,376,906
27,064,376,906

4.2 공정가치 서열체계 공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 수준 1: 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지않은 공시가격

- 수준 2: 수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수

- 수준 3: 자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수

보고기간말 현재 금융상품 공정가치 평가를 위해 적용된 공정가치의 서열체계는 다음과 같습니다. ① 제 15(당) 반기말

(단위: 원)

구분
장부금액
공정가치

수준1
수준2
수준3
합계

당기손익-공정가치측정금융자산(*1)
1,064,894,453
-
-
1,064,894,453
1,064,894,453

(*1) 당기손익-공정가치측정금융자산은 에임-하랑신기술투자조합1호, 제논코리아, ㈜지나테크의 비상장주식 입니다. ② 제 14(전) 기말

(단위: 원)

구분
장부금액
공정가치

수준1
수준2
수준3
합계

당기손익-공정가치측정금융자산(*1)
1,064,894,453
-
-
1,064,894,453
1,064,894,453

(*1) 당기손익-공정가치측정금융자산은 에임-하랑신기술투자조합1호, 제논코리아, ㈜지나테크의 비상장주식 입니다.

회사는 비반복적으로 공정가치로 측정하는 금융자산이나 금융부채를 당반기말에 측정하지 않았습니다.

5. 현금및현금성자산 및 단기금융상품보고기간말 현재 현금및현금성자산 및 단기금융상품의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
금융기관
제 15(당) 반기말
제 14(전)기말

현금및현금성자산
보통예금
2,098,320,186
639,303,106

합계
2,098,320,186
639,303,106

단기금융상품
정기예금
1,600,000,000
-

정기예금
3,000,000,000
-

정기예금
2,000,000,000
-

합계
6,600,000,000
-

6. 당기손익공정가치측정금융자산(1) 보고기간말 현재 당기손익-공정가치측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
내용
제 15(당) 반기말
제 14(전)기말

비유동항목
시장성없는 지분증권
1,064,894,453
1,064,894,453

(2) 보고기간말 현재 당기손익-공정가치측정 금융자산의 공정가치는 다음과 같습니다.

① 제 15(당) 반기말

(단위: 원)

구분
내용
취득금액
공정가치
장부금액

시장성없는 지분증권
에임-하랑신기술투자조합1호
1,000,000,000
1,000,000,000
1,000,000,000

제논코리아
39,000,000
39,000,000
39,000,000

지나테크
25,894,453
25,894,453
25,894,453

합계
1,064,894,453
1,064,894,453
1,064,894,453

② 제 14(전) 기말

(단위: 원)

구분
내용
취득금액
공정가치
장부금액

시장성없는 지분증권
에임-하랑신기술투자조합1호
1,000,000,000
1,000,000,000
1,000,000,000

제논코리아
39,000,000
39,000,000
39,000,000

지나테크
25,894,453
25,894,453
25,894,453

합계
1,064,894,453
1,064,894,453
1,064,894,453

(3) 당기 및 전기 중 당기손익공정가치측정금융자산과 관련하여 당기손익으로 인식된 금액은 없습니다.

7. 매출채권 및 계약자산 (1) 당기말과 전기말 현재 매출채권의 구성 내용은 다음과 같습니다. 매출채권은 손실충당금이 차감된 순액으로 재무상태표에 표시되었으며, 보고기간말 현재 손실충당금 차감 전 총액 기준에 의한 매출채권과 관련 손실충당금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기말
제 14(전)기말

유동자산:

유동매출채권
11,311,387,726
17,151,171,265

손실충당금
-
-

매출채권 순액
11,311,387,726
17,151,171,265

(2) 당기말과 전기말 현재 계약자산의 구성내용은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기말
제 14(전)기말

유동자산:

유동계약자산
1,758,529,362
4,158,561,674

손실충당금
(12,668,768)
(23,403,317)

소계
1,745,860,594
4,135,158,357

비유동자산:

비유동계약자산
327,482,861
765,843,757

손실충당금
(20,270,628)
(54,899,017)

소계
307,212,233
710,944,740

합계
2,053,072,827
4,846,103,097

8. 기타금융자산 보고기간말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기말
제 14(전)기말

기타유동금융자산:

단기대여금
97,500,000
87,500,000

미수수익
19,234,385
-

미수금
18,866,815
41,997,139

소계
135,601,200
129,497,139

기타비유동금융자산:

임차보증금
94,840,000
94,840,000

임차보증금현할차
(1,734,514)
(1,594,839)

기타보증금
57,342,565
52,289,000

소계
150,448,051
145,534,161

합계
286,049,251
275,031,300

9. 기타유동자산 보고기간말 현재 기타유동자산의 내용은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기말
제 14(전)기말

기타유동자산:

선급금
91,564,805
142,391,791

선급비용
34,115,376
37,706,132

합계
125,680,181
180,097,923

10. 재고자산 (1) 보고기간말 현재 재고자산 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기말
제 14(전)기말

재공품
15,463,006,470
15,822,027,509

제공품평가충당금
-
-

원재료
678,083,268
641,296,379

원재료평가충당금
-
-

합계
16,141,089,738
16,463,323,888

(2) 당반기 및 전기 중 비용으로 인식한 재고자산 원가에는 재고자산을 순실현가능가치로 조정한 평가손실(환입)은 없습니다.

11. 유형자산(1) 보고기간말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다.① 제 15(당) 반기말

(단위: 원)

구분
취득금액
감가상각누계액
국고보조금
손상차손누계액
장부금액

토지
6,171,332,451
-
-
-
6,171,332,451

건물
9,633,493,863
(1,393,819,244)
-
-
8,239,674,619

구축물
2,256,089,040
(224,379,220)
-
-
2,031,709,820

기계장치
4,493,295,969
(1,003,993,162)
(1,004,668,300)
(2,239,469,717)
245,164,790

차량운반구
507,204,100
(347,458,861)
-
-
159,745,239

공구와기구
51,816,577
(36,798,890)
-
-
15,017,687

비품
505,847,985
(315,080,553)
-
-
190,767,432

시설장치
76,620,000
(68,861,665)
(7,544,347)
-
213,988

사원용주택
80,730,000
(17,659,695)
-
-
63,070,305

건설중인자산
3,570,301,620
-
-
-
3,570,301,620

합계
27,346,731,605
(3,408,051,290)
(1,012,212,647)
(2,239,469,717)
20,686,997,951

② 제 14(전) 기말

(단위: 원)

구분
취득금액
감가상각누계액
국고보조금
손상차손누계액
장부금액

토지
6,171,332,451
-
-
-
6,171,332,451

건물
9,633,493,863
(1,273,400,618)
-
-
8,360,093,245

구축물
2,256,089,040
(167,977,018)
-
-
2,088,112,022

기계장치
4,493,295,969
(978,486,354)
(1,006,541,458)
(2,239,469,717)
268,798,440

차량운반구
456,156,048
(323,398,064)
-
-
132,757,984

공구와기구
51,816,577
(32,460,110)
-
-
19,356,467

비품
487,147,985
(284,464,221)
-
-
202,683,764

시설장치
76,620,000
(68,004,169)
(8,020,837)
-
594,994

사원용주택
80,730,000
(16,650,573)
-
-
64,079,427

건설중인자산
-
-
-
-
-

합계
23,706,681,933
(3,144,841,127)
(1,014,562,295)
(2,239,469,717)
17,307,808,794

(2) 당기 및 전기 중 유형자산의 변동은 다음과 같습니다. ① 제 15(당) 반기말

(단위: 원)

구분
기초
취득
감소
상각
대체
기말

토지
6,171,332,451
-
-
-
-
6,171,332,451

건물
8,360,093,245
-
-
(120,418,626)
-
8,239,674,619

구축물
2,088,112,022
-
-
(56,402,202)
-
2,031,709,820

기계장치
268,798,440
-
-
(23,633,650)
-
245,164,790

차량운반구
132,757,984
51,048,052
-
(24,060,797)
-
159,745,239

공구와기구
19,356,467
-
-
(4,338,780)
-
15,017,687

비품
202,683,764
18,700,000
-
(30,616,332)
-
190,767,432

시설장치
594,994
-
-
(381,006)
-
213,988

사원용주택
64,079,427
-
-
(1,009,122)
-
63,070,305

건설중인자산
-
3,570,301,620
-
-

3,570,301,620

합 계
17,307,808,794
3,640,049,672
-
(260,860,515)
-
20,686,997,951

② 제 14(전)기

(단위: 원)

구분
기초
취득
감소
상각
대체
기말

토지
6,107,349,520
91,863,125
(27,880,194)
-
-
6,171,332,451

건물
8,600,930,593
-
-
(240,837,348)
-
8,360,093,245

구축물
1,202,251,322
958,636,000
-
(72,775,300)
-
2,088,112,022

기계장치
293,380,871
615,400,000
(585,600,000)
(54,382,431)
-
268,798,440

차량운반구
84,938,499
128,252,930
(22,578,967)
(57,854,478)
-
132,757,984

공구와기구
28,097,891
-
-
(8,741,424)
-
19,356,467

비품
123,400,744
129,265,983

(49,982,963)
-
202,683,764

시설장치
6,680,030
-
-
(6,085,036)
-
594,994

사원용주택
66,097,683
-
-
(2,018,256)
-
64,079,427

건설중인자산
31,500,000
-
(31,500,000)
-
-
-

합 계
16,544,627,153
1,923,418,038
(667,559,161)
(492,677,236)
-
17,307,808,794

12. 사용권자산 및 리스 (1) 보고기간말 현재 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다. ① 제 15(당) 반기말 (단위: 원)

구분
취득금액
감가상각누계액
장부금액

사용권자산-건물
104,687,977
75,719,998
28,967,979

사용권자산-차량운반구
29,240,580
21,930,435
7,310,145

합계
133,928,558
97,650,434
36,278,124

② 제 14(전) 기말 (단위: 원)

구분
취득금액
감가상각누계액
장부금액

사용권자산-건물
75,854,607
(32,210,633)
43,643,974

사용권자산-차량운반구
29,240,580
(17,057,005)
12,183,575

합계
105,095,187
(49,267,638)
55,827,549

(2) 당기와 전기 중 사용권자산의 변동내역은 다음과 같습니다. ① 제 15(당) 반기말

(단위: 원)

구분
기초장부가액
취득
제거
감가상각비
기말장부가액

사용권자산-건물
43,643,974
61,044,003
-
(75,719,998)
28,967,979

사용권자산-차량운반구
12,183,575
17,057,005
-
(21,930,435)
7,310,145

합계
55,827,549
78,101,009
-
(97,650,434)
36,278,124

② 제 14(전) 기말

(단위: 원)

구분
기초장부가액
취득
제거
감가상각비
기말장부가액

사용권자산-건물
42,073,503
82,408,005
(28,650,435)
(52,187,099)
43,643,974

사용권자산-차량운반구
21,930,435
-
-
(9,746,860)
12,183,575

합계
64,003,938
82,408,005
(28,650,435)
(61,933,959)
55,827,549

(3) 당기 및 전기 중 리스와 관련하여 손익으로 인식되는 금액은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기
제 14(전)기

사용권자산 감가상각비

건물
75,719,998
52,187,099

차량운반구
21,930,435
9,746,860

리스부채에 대한 이자비용
2,310,107
2,210,554

단기리스료
2,400,000
13,750,000

단기리스가 아닌 소액리스료
1,775,782
3,906,720

13. 무형자산(1) 보고기간말 현재 무형자산의 내역은 다음과 같습니다.① 제 15(당) 반기말 (단위: 원)

구분
취득금액
감가상각누계액
장부금액

개발비
-
-
-

기타의무형자산
789,150,418
(551,551,365)
237,599,053

합계
789,150,418
(551,551,365)
237,599,053

② 제 14(전)기말 (단위: 원)

구분
취득금액
감가상각누계액
장부금액

개발비
-
-
-

기타의무형자산
731,150,418
(508,695,108)
222,455,310

합계
731,150,418
(508,695,108)
222,455,310

(2) 당기 및 전기 중 무형자산의 변동은 다음과 같습니다.① 제 15(당) 반기말 (단위: 원)

구분
개발비
기타의무형자산
합계

취득원가:

기초금액
-
731,150,418
731,150,418

취득금액
-
58,000,000
58,000,000

기말금액
-
789,150,418
789,150,418

상각누계액 및 손상차손누계액:

기초금액
-
(508,695,108)
(508,695,108)

무형자산상각비
-
(42,856,257)
(42,856,257)

기말금액
-
(551,551,365)
(551,551,365)

장부금액:

기초금액
-
222,455,310
222,455,310

기말금액
-
237,599,053
237,599,053

당반기의 무형자산상각비는 매출원가와 판매관리비에 각각 20,603천원 및 12,748천원이 계상되어 있습니다.

② 제 14(전)기 (단위: 원)

구분
개발비
기타의무형자산
합계

취득원가:

기초금액
-
730,550,418
730,550,418

취득금액
-
600,000
600,000

기말금액
-
731,150,418
731,150,418

상각누계액 및 손상차손누계액:

기초금액
-
(414,089,987)
(414,089,987)

무형자산상각비
-
(94,605,120)
(94,605,120)

기말금액
-
(508,695,108)
(508,695,107)

장부금액:

기초금액
-
316,460,431
316,460,431

기말금액
-
222,455,310
222,455,310

전기의 무형자산상각비는 매출원가와 판매관리비에 각각 86,480천원 및 10,305천원이 계상되어 있습니다.

14. 매입채무 및 기타유동금융부채보고기간말 현재 매입채무와 기타금융부채의 상세 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기
제 14(전)기

매입채무
5,819,471,614
5,823,335,367

미지급금
1,970,262,141
4,032,842,094

미지급비용
915,185,203
818,261,931

합계
8,704,918,958
10,674,439,392

15. 기타유동부채보고기간말 현재 기타유동부채의 상세 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기
제 14(전)기

예수금
95,966,460
96,679,300

선수금
506,184,072
502,211,292

선수수익
60,000,000
150,000,000

합계
662,150,532
748,890,592

16. 차입금(1) 차입금 장부금액의 구성 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기
제 14(전)기

유동성항목

단기차입금
5,000,000,000
6,820,000,000

유동성장기차입금
4,350,000,000
6,650,000,000

소계
9,350,000,000
13,470,000,000

비유동성항목

장기차입금
2,865,000,000
2,865,000,000

합계
12,215,000,000
16,335,000,000

(2) 단기차입금 세부내역① 제 15(당) 반기말

(단위: 원)

구분
차입처
연이자율
장부가액
담보제공자산
설정액
담보제공자

운영자금
기업은행
4.15%
2,000,000,000
부동산(토지)
1,800,000,000
회사

운영자금
하나은행
4.28%
500,000,000
부동산(건물)
1,200,000,000
회사

운영자금
하나은행
4.30%
1,000,000,000
부동산(건물)
2,688,000,000
회사

운영자금
국민은행
3.90%
1,500,000,000
-
-
-

합계
5,000,000,000

5,688,000,000
-

② 제 14(전)기말

(단위: 원)

구분
차입처
연이자율
장부가액
담보제공자산
설정액
담보제공자

운영자금
기업은행
5.65%
1,920,000,000
부동산(건물)
1,800,000,000
회사

운영자금
기업은행
4.28%
2,000,000,000
부동산(토지)
560,000,000
회사

채권할인
기업은행
5.04%
300,000,000
-
-
-

운영자금
하나은행
4.89%
1,200,000,000
보증서
-
-

운영자금
하나은행
4.48%
500,000,000
부동산(건물)
600,000,000
회사

운영자금
하나은행
4.80%
700,000,000
부동산(건물)
600,000,000
회사

운영자금
하나은행
-
200,000,000
부동산(건물)
840,000,000
회사

합계
6,820,000,000

4,400,000,000
-

(3) 장기차입금 세부내역 ① 제 15(당) 반기말 (단위: 원)

구분
차입처
만기일
연이자율
장부가액
담보제공자산

운전자금
기업은행
2024-07-15
3.98%
2,500,000,000
부동산(건물)

운전자금
하나은행
2025-02-14
4.14%
550,000,000
부동산(건물)

운전자금
하나은행
2024-07-12
4.09%
1,300,000,000
부동산(건물)

시설대출
하나은행
2025-07-12
3.84%
1,365,000,000
부동산(건물)

운전자금
하나은행
2026-05-23
2.63%
500,000,000
보증서

운전자금
하나은행
2028-03-31
3.00%
1,000,000,000
부동산(건물)

장기차입금
7,215,000,000

차감 : 유동성장기차입금
(4,350,000,000)

합계
2,865,000,000

(*1) 하나은행 차입금과 관련하여 당사의 부동산 화재보험 부보액이 질권설정되어 있습니다. ② 제 14(전)기말

(단위: 원)

구분
차입처
만기일
연이자율
장부가액
담보제공자산

운전자금
하나은행
2024-02-14
4.99%
650,000,000
부동산(건물)

운전자금
하나은행
2024-03-22
1.22%
1,000,000,000
보증서

시설대출
하나은행
2025-07-12
4.09%
1,365,000,000
부동산(건물)

운전자금
하나은행
2024-07-12
4.34%
1,500,000,000
부동산(건물)

운전자금
하나은행
2026-05-23
2.86%
500,000,000
부동산(건물)

운전자금
하나은행
2028-03-31
3.00%
1,000,000,000
부동산(건물)

시설대출
기업은행
2024-06-15
2.87%
2,500,000,000
부동산(건물)

운전자금
기업은행
2024-01-27
6.10%
1,000,000,000
부동산(토지)

장기차입금
9,515,000,000

차감 : 유동성장기차입금
(6,650,000,000)

합계
2,865,000,000

17. 종업원급여(1) 당기와 전기 중 비용으로 인식된 종업원급여의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기
제 14(전) 반기

급여
3,694,374,822
3,055,405,920

확정급여형 퇴직급여제도 관련 비용
329,546,631
282,315,100

합계
4,023,921,453
3,337,721,019

(2) 당기와 전기 중 확정급여채무의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기
제 14(전)기

기초
2,824,465,132
2,643,106,045

당기근무원가
327,789,934
636,534,478

이자비용
42,966,418
96,990,834

관계회사 전출입
-
-

퇴직금지급액
(143,872,426)
(501,066,996)

확정급여제도의 재측정요소
-
(51,099,229)

기말
3,051,349,058
2,824,465,132

(3) 당기와 전기 중 사외적립자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기
제 14(전)기

기초
1,643,857,492
1,574,225,887

당기기여금불입액
400,000,000
400,000,000

기대수익
41,209,721
89,831,717

퇴직금 지급액
(82,464,460)
(380,448,526)

관계회사 전출입
-
-

확정급여제도의 재측정요소
(9,552,279)
(39,751,586)

기말
1,993,050,474
1,643,857,492

(4) 당기손익으로 인식된 확정급여형 퇴직급여제도와 관련된 비용은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당) 반기
제 14(전) 반기

당기근무원가
327,789,934
278,735,541

이자원가
42,966,418
48,495,417

사외적립자산의 기대수익
(41,209,721)
(44,915,858)

합계
329,546,631
282,315,100

18. 법인세비용
(1) 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균 연간유효법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다. (2) 회사는 전기 이전에 자산으로 인식하지 않은 이월세액공제액 1,091백만원이 당 회계연도에 실현될 것으로 예상됨에 따라 동 이월세액공제액 효과를 당기 전체 회계연도에 걸쳐 인식하였습니다. 동 이월세액공제액을 고려하지 않을 경우의 2024년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상가중평균 연간유효법인세율은 11.4%이며, 동 이월세액공제액을 고려할 경우의 추정평균연간유효법인세율은 (-)5.1%입니다.

19. 자본금과 자본잉여금 및 자본조정

(1) 당기말과 전기말 현재 당사의 자본금 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당)반기
제 14(전)기

수권주식수
50,000,000주
50,000,000주

주당금액
100원
100원

발행주식수
3,980,000주
3,980,000주

보통주자본금
398,000,000원
398,000,000원

(2) 자본잉여금 보고기간말 현재 자본잉여금의 구성은 주식발행초과금과 자기주식처분이익이며, 변동내역은 다음과 같습니다.① 제 15(당) 반기말 (단위: 원)

내역
주식발행초과금
자기주식처분이익

기초
881,224,800
301,997,500

자기주식처분
-
6,114,351,770

기말
881,224,800
6,416,349,270

② 제 14(전)기말 (단위: 원)

내역
주식발행초과금
자기주식처분이익

기초
881,224,800
-

자기주식처분

301,997,500

기말
881,224,800
301,997,500

(3) 자본조정
보고기간말 현재 자본조정의 구성은 자기주식과 주식선택권이며, 변동내역은 다음과같습니다.

① 자기주식 (단위: 원)

내역
제 15(당)반기
제 14(전)기

기초
1,848,002,500
2,150,000,000

처분
1,130,102,500
301,997,500

기말
717,900,000
1,848,002,500

② 주식선택권 단위: 원)

내역
제 15(당)반기
제 14(전)기

기초
-
-

증가
70,885,399
-

기말
70,885,399
-

가. 주식기준보상 약정의 내용은 다음과 같습니다.

구분
주식선택권

부여대상법인
제닉스 주식회사

부여대상
임직원

부여일
2024-02-23

부여수량(확정)
70,000주

행사가능시작일
2027-02-24

행사가능종료일
2029-02-23

보상방법
신주 또는 자기주식 교부

가득조건
3년근무

부여일현재 추정공정가치
8,892원

행사가격 (주2)
19,600원

기대주가변동성
47.29

기대배당수익률
-

무위험이자율(주1)
3.44

나. 주식선택권의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 주)

구분
주식선택권(부여일:2024-02-23)

제 15(당)반기
제 14(전)반기

기초
70,000
-

부여
-
-

상실/행사/만기소멸
-
-

기말
70,000
-

20. 고객과의 계약에서 생기는 수익(1) 당기 및 전기 중 수익과 관련하여 손익계산서 인식한 금액은 다음과 같습니다.

구분
제 15(당)반기
제 14(전)기

제품매출
30,705,361,859
34,733,973,912

용역매출
34,900,000
65,885,000

합계
30,740,261,859
34,799,858,912

(2) 고객과의 계약에서 생기는 수익의 구분① 제 15(당)반기

(단위: 원)

구분
대한민국
아시아
아메리카
합계

수익인식 시점

한 시점에 인식
24,886,952,035
-
5,853,309,824
30,740,261,859

기간에 걸쳐 인식
-
-
-
-

합계
24,886,952,035
-
5,853,309,824
30,740,261,859

② 제 14(전)반기

(단위: 원)

구분
대한민국
아시아
아메리카
합계

수익인식 시점

한 시점에 인식
33,730,338,957
-
1,069,519,955
34,799,858,912

기간에 걸쳐 인식
-
-
-
-

합계
33,730,338,957
-
1,069,519,955
34,799,858,912

21. 계약자산 및 계약부채 (1) 보고기간말 현재 계약자산과 계약부채의 상세 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당)반기
제 14(전)기

유동계약자산
1,758,529,362
4,158,561,674

장기계약자산
327,482,861
765,843,757

손실충당금
(32,939,396)
(78,302,334)

계약자산 합계
2,053,072,827
4,846,103,097

유동계약부채
5,955,361,329
9,224,301,961

장기계약부채
-
-

계약부채 합계
5,955,361,329
9,224,301,961

22. 판매비와관리비 당기 및 전기 판매비와관리비의 상세 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당)반기
제 14(전)기

급여
718,630,260
586,458,949

연월차충당부채전입액(환입)
117,500,723
29,473,810

퇴직급여
80,538,138
70,627,302

복리후생비
80,657,207
45,830,913

여비교통비
10,990,144
25,756,070

접대비
8,429,400
3,879,469

통신비
5,354,196
4,433,500

수도광열비
2,380,320
2,435,826

전력비
47,097,244
86,725,947

세금과공과금
131,711,842
63,312,430

감가상각비
110,771,260
155,254,931

지급임차료
2,400,000
7,867,500

수선비
71,888,655
2,220,000

보험료
22,815,127
26,984,028

차량유지비
14,122,526
20,093,309

경상연구개발비
737,965,021
721,499,444

운반비
8,927,030
672,600

교육훈련비
4,202,651
8,476,121

도서인쇄비
-
28,637

사무용품비
1,918,924
6,371,197

소모품비
25,676,395
14,404,623

지급수수료
452,922,191
190,087,902

광고선전비
82,656,160
-

대손상각비
(45,362,938)
116,560,118

건물관리비
5,044,000
5,144,000

무형자산상각비
11,987,710
15,261,062

유지보수비
191,658,794
199,393,006

주식보상비용
70,885,399
-

합계
2,973,768,379
2,409,252,694

23. 기타수익과 기타비용 (1) 당기 및 전기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당)반기
제 14(전)반기

국고보조수익
169,016,560
148,972,550

보험금수익
51,210,963
-

투자자산평가이익
-
4,966,488

유형자산처분이익
-
-

잡이익
81,640,431
15,162,265

합계
301,867,954
169,101,303

(2) 당기 및 전기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당)반기
제 14(전)반기

기부금
7,000,000
6,500,000

유형자산처분손실
-
2,830,444

유형자산손상차손
-
6,502,381

잡손실
2,897,097
6,706,101

합계
9,897,097
22,538,926

24. 금융수익과 금융비용(1) 당기 및 전기 금융수익의 상세 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당)반기
제 14(전)반기

이자수익
113,413,359
26,058,362

외환차익
98,351,260
60,206,914

외화환산이익
169,224,684
21,913,187

파생상품평가이익
-
-

합계
380,989,303
108,178,463

(2) 당기 및 전기 금융비용의 상세 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당)반기
제 14(전)반기

이자비용
243,662,264
333,943,656

외환차손
10,466,094
15,293,894

외화환산손실
-
95,780,130

통화선도거래손실
-
48,568,401

합계
254,128,358
493,586,081

25. 현금흐름표(1) 당기와 전기 중 영업으로부터 창출된 현금흐름의 내역은 다음과 같습니다.

구분
제 15(당)반기
제 14(전)반기

1. 손익조정항목

대손상각비
(45,362,938)
116,560,118

유형자산처분손실
-
2,830,444

감가상각비
309,243,311
278,040,964

무형자산상각비
42,856,257
52,616,306

법인세비용
(134,600,046)
29,711,157

유형자산손상차손
-
6,502,381

퇴직급여
288,336,910
233,819,683

이자비용
243,662,264
333,943,656

외화환산손실
-
95,780,130

종업원급여
70,885,399
-

유형자산처분이익
-
(4,966,488)

외화환산이익
(169,224,684)
(21,913,187)

이자수익
(113,413,359)
(26,058,362)

잡이익
-
(1,441,662)

통화선도거래손실
-
48,568,401

소계
492,383,114
1,143,993,541

2. 자산ㆍ부채증감

매출채권
5,956,384,134
(3,687,456,351)

미수금
23,130,324
223,088,646

유동계약자산
2,448,204,509
722,420,624

선급금
50,826,986
273,483,678

선급비용
4,625,592
8,503,743

재고자산
322,234,150
9,134,694,724

비유동계약자산
438,360,896
42,067,451

매입채무
(3,863,753)
(920,195,964)

미지급금
(2,062,579,953)
(1,437,806,034)

예수금
(712,840)
(33,748,430)

계약부채
(3,268,940,632)
(3,376,372,316)

선수금
3,972,780
97,936,433

선수수익
(90,000,000)
-

부가세예수금
-
68,517,960

미지급비용
(24,060,792)
2,853,117

유지보수충당부채
(56,340,993)
-

연월차충당부채
117,500,723
29,473,810

퇴직금 지급
(82,464,460)
(286,770,144)

사외적립자산의 증가
(337,733,785)
223,010,420

임대보증금
(3,000,000)
-

소계
3,435,542,886
1,083,701,367

(2) 당기 및 전기 중 현금의 유입과 유출이 없는 주요 거래의 내용은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당)반기
제 14(전)반기

계약부채의 유동성대체
-
96,600,000

사용권자산 계상
28,833,371
28,866,887

26. 특수관계자(1) 당기말 현재 당사의 특수관계자는 다음과 같습니다.

구분
회사명

주요경영진 등
배성관(대표이사)

(2) 당기 및 전기 중 특수관계자와의 매출 등 거래 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
특수관계자명
거래내용
제 15(당)반기
제 14(전)기

주요경영진
사내이사
이자수익
-
-

기타특수관계자
임직원
이자수익
1,208,478
902,358

(3) 당기 및 전기 중 특수관계자와의 자금거래 내역은 다음과 같습니다.① 제 15(당)반기말

(단위: 원)

구분
특수관계자명
거래내용
당기초
증가
감소
당기말

기타특수관계자
임직원
대여금
37,500,000
22,000,000
12,000,000
47,500,000

② 제 14(당)기말

(단위: 원)

구분
특수관계자명
거래내용
당기초
증가
감소
당기말

기타특수관계자
임직원
대여금
6,500,000
45,000,000
6,500,000
37,500,000

(4) 보고기간말 현재 특수관계자에 대한 채권 및 채무 내역은 다음과 같습니다.① 제 15(당)반기말

(단위: 원)

구분
채권
채무

미수금
단기대여금
미수수익
단기차입금

기타특수관계자
임직원
-
47,500,000
-
-

② 제 14(당)기말

(단위: 원)

구분
채권
채무

미수금
단기대여금
미수수익
단기차입금

기타특수관계자
임직원
-
37,500,000
-
-

(5) 당기말 현재 당사의 대표이사로부터 당사의 일부 차입금 및 지급보증 금액에 대해 연대보증을 제공받고 있습니다.

27. 주당이익(1) 기본주당순이익당반기와 전반기 주당이익의 산정내역은 다음과 같습니다.① 보통주 기본주당순이익

구분
제 15(당)반기
제 14(전)반기

보통주에 귀속되는 순이익
3,445,427,331
1,180,662,304

가중평균유통보통주식수
3,533,881주
3,120,000주

보통주 기본주당순이익
975원/주
378원/주

② 당기와 전기의 보통주 당기순이익 조정사항은 없습니다. ③ 가중평균유통보통주식수

구분
당반기
전반기

발행보통주식수
가중치(일)
가중평균유통보통주식수
발행보통주식수
가중치(일)
가중평균유통보통주식수

발행보통주식수
3,980,000주
182일
3,980,000주
3,980,000주
181일
3,980,000주

기초자기주식
(739,201주)
182일
(739,201주)
860,000주
181일
(860,000주)

자기주식처분
452,041주
118일
293,082주
-주
-일
-주

가중평균유통보통주식수
3,692,840주
182일
3,533,881주
3,120,000주
181일
3,120,000주

(2) 희석주당순이익당반기말과 전반기말 현재 잠재적 보통주의 증가로 인하여 희석화 효과에 영향을 미칠수 있는 증권이 존재하지 않아 희석주당순이익은 기본주당순이익과 동일합니다.한편, 당반기에 희석효과가 없어 희석주당손익을 계산할 때 고려하지 않았지만, 미래에 기본주당순손익을 희석할 수 있는 잠재적보통주의 내역은 다음과 같습니다.

구 분
내 용

주식선택권
70,000주

28. 영업부문(1) 당사는 한국채택국제회계기준 제1108호(영업부문)에 따른 보고부문이 단일 부문이므로 부문별 정보를 공시하지 않습니다. 당사의 최고 영업의사결정자가 정기적으로 검토하는 보고자료는 재무제표와 일관된 방법으로 측정됩니다.(2) 당기 및 전기 중 외부 고객으로부터의 수익이 당사 총 수익의 10% 이상인 주요 고객의 수익 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당)반기
제 14(전)반기

매출액
비율
매출액
비율

A사
22,664,158,025
73.7%
19,275,671,520
55.4%

B사

9,297,460,000
26.7%

C사

4,914,347,374
14.1%

(3) 당사의 당기와 전기의 보고부문에 대한 지역별 매출액 정보는 아래와 같습니다. (단위: 원)

구분
제 15(당)반기
제 14(전)반기

대한민국
24,886,952,035
33,730,338,957

아시아
5,853,309,824
1,069,519,955

아메리카
-
-

합계
30,740,261,859
34,799,858,912

6. 배당에 관한 사항

가. 배당에 관한 사항당사의 정관 상 배당에 관한 사항은 다음과 같습니다.

구분
내용

제48조 (이익금의 처분)

당 회사는 매 사업연도 말의 처분 전 이익잉여금을 다음과 같이 처분한다
.

1.
이익준비금

2.
기타의 법정준비금

3.
배당금

4.
임의적립금

5.
기타의 이익잉여금 처분액

제49조 (이익배당)

①
이익의 배당은 금전 또는 금전 외의 재산으로 할 수 있다
.

②
이익의 배당을 주식으로 하는 경우 당 회사가 종류주식을 발행할 때에는 각각 그와 같은 종류의 주식으로도 할 수 있다
.

③
제
1
항의 배당은 결산기에 관한 정기주주총회에서 권리를 행사할 주주로 하거나 이사회 결의로 정하는 배당기준일 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 지급한다
.

④
이익배당은 주주총회의 결의로 정한다
.

제49조의2 (중간배당)

①
당 회사는 이사회의 결의로
「
상법
」
제
462
조의
3
의 규정에 의하여 주주에게 중간배당을 할 수 있다
.

②
중간배당은 직전결산기의 대차대조표상의 순자산액에서 다음 각호의 금액을 공제한 액을 한도로 한다
.

1.
직전결산기의 자본금의 액

2.
직전결산기까지 적립된 자본준비금과 이익준비금의 합계액

3.
직전결산기의 정기주주총회에서 이익으로 배당하거나 지급하기로 정한 금액

4.
중간배당에 따라 당해 결산기에 적립하여야 할 이익준비금

5.
「
상법 시행령
」
제
19
조에서 정한 미실현이익

6.
직전결산기까지 정관의 규정 또는 주주총회의 결의에 의하여 특정목적을 위해 적립

한

임의준비금

③
사업연도개시일 이후 중간배당 기준일 이전에 신주를 발행한 경우
(
준비금의 자본전입
,
주식배당
,
전환사채의 전환청구
,
신주인수권부사채의 신주인수권 행사의 경우를 포함한다
.)
에는 중간배당에 관해서는 당해 신주는 직전사업연도말에 발행된 것으로 본다
.

④
제
8
조의 종류주식에 대한 중간배당은 보통주식과 동일한 배당률을 적용한다
.

나. 주요 배당 지표당사는 최근 3사업연도 중 배당을 실시하지 않았습니다.

(단위 : 주, 원)

구 분
당기(제15기 반기말)
전기(제14기)
전전기(제13기)
전전전기(제12기)

주당액면가액(원)
100
100
100
100

당기순이익(천원)
3,445,427,331
3,131,959,943
935,808,592
2,626,015,128

주당순이익(원)
975
990
245
691

현금배당금총액(원)
-
-
-
-

주식배당금총액(원)
-
-
-
-

현금배당성향(%)
-
-
-
-

현금배당수익률(%)
보통주
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-

주식배당수익률(%)
보통주
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-

주당 현금배당금(원)
보통주
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-

주당 주식배당(주)
보통주
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-

다. 과거 배당 이력

연속

배당횟수

평균

배당수익률

분기
(
중간
)
배당

결산배당

최근
3
년간

최근
5
년간

-

-

-

-

7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항

7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적

가. 지분증권의 발행 등과 관련된 사항
(1) 자본금 변동현황

(단위 : 주, 원)

발행(감소)일자
발행(감소)형태
발행(감소)한 주식의 내용

종류
수량
주당액면가액
주당발행(감소)가액
비고

2010-04-23
유상증자
보통주
19,000
10,000
10,000

2017-07-28
액면분할
보통주
1,881,000
100
-
1:10 액면분할

2018-03-30
유상증자
보통주
1,900,000
100
100
주식배당

2022-07-30
유상증자
보통주
180,000
100
5,000
3자 배정 유상증자(우리사주조합)

(2) 미상환 전환사채 발행 현황당사는 증권신고서 제출일 현재 해당 사항이 없습니다.
(3) 미상환 신주인수권부사채 발행 현황당사는 증권신고서 제출일 현재 해당 사항이 없습니다.

나. 채무증권의 발행 등과 관련된 사항
(1) 채무증권 발행실적당사는 증권신고서 제출일 현재 해당 사항이 없습니다.
(2) 사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등 사는 증권신고서 제출일 현재 해당 사항이 없습니다.
(3) 기업어음증권 미상환 잔액당사는 증권신고서 제출일 현재 해당 사항이 없습니다.
(4) 단기사채 미상환 잔액당사는 증권신고서 제출일 현재 해당 사항이 없습니다.
(5) 회사채 미상환 잔액당사는 증권신고서 제출일 현재 해당 사항이 없습니다.
(6) 시종자본증권 미상환 잔액당사는 증권신고서 제출일 현재 해당 사항이 없습니다.
(7) 조건부자본증권 미상환 잔액당사는 증권신고서 제출일 현재 해당 사항이 없습니다.

7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적

가. 공모자금의 사용 내역당사는 증권신고서 제출일 현재 해당 사항이 없습니다.

나. 사모자금의 사용 내역

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위: 원)

구분
회차
납입일
주요사항보고서의 자금사용계획
실제 자금사용 내역

사용용도
조달금액
내용
금액

설립
-
2010년 04월 23일
-
-
운영자금
190,000,000

3자 배정 유상증자
-
2022년 07월 30일
-
-
운영자금
900,000,000

다. 미사용자금의 운용 내역

당사는 증권신고서 제출일
현재 해당 사항이 없습니다.

8. 기타 재무에 관한 사항

가. 재무제표 재작성 등 유의사항

(1) 재무제표를 재작성한 경우 재작성사유, 내용 및 (연결)재무제표에 미치는 영향
당사의 한국채택국제회계기준으로의 전환일은
2021년
1월
1일이며
, 한국채택국제회계기준 채택일은
2022년
1월
1일입니다
. 회사의 재무제표는 기업회계기준서 제
1101호
(한국채택국제회계기준의 최초채택
)에 따라 한국채택국제회계기준의 완전한 소급적용이 아닌 관련 의무적 예외항목과 특정선택적 면제조항을 적용하였습니다
.

① 한국채택국제회
계기준의 회계정책과 과거 회계정책과의 주요 차이점

(가)

수익인식

과거 회계기준에서는 프로젝트별 진행율을 적용하여 수익을 인식하였으나
,
한국채택국제회계기준에 따라 회사는 장비의 제작 및 인도와 장비의 설치를 별도의 수행의무로 구분하였으며
,
장비의 제작 및 인도는 인도일에 통제가 이전되는 것으로 보아 인도일에 수익을 인식하였으며
,
장비의 설치는 설치 종료일에 통제가 이전되는 것으로 보아 설치 종료일에 수익을 인식하였습니다
.

(나)

종업원 급여

과거회계기준에서는 임직원 퇴직금 지급규정에 따라 보고기간종료일 현재
1
년 이상 근속한 전임직원이 일시에 퇴직할 경우에 지급하여야 할 퇴직금 총 추계액을 퇴직급여충당부채로 설정하였으나
,
한국채택국제회계기준에서는 보험수리적 평가방법인 예측단위적립방식을 사용하여 추정한 퇴직급여부채를 인식하였습니다
.

(다)

매출채권에 대한 손실충당금

한국채택국제회계기준에 따라 손상된 채권에 대해서는 개별평가를 통하여 대손충당금을 설정하였으며
,
손상되지 않은 채권에 대해서는 경험손실율 평가방식에 따른 집합평가를 통하여 대손충당금을 설정하였습니다
.

(라)

리스

한국채택국제회계기준에 따라 소액 및 단기 리스를 제외한 리스계약에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하고 사용권자산상각비와 리스부채 상각에 따른 이자비용을 계산하여 손익에 반영하였습니다
.

② 한국채택국제회계기준으로의 전환에 따른 재무제표의 차이조정(가) 한국채택국제회계기준 전환일인 2021년 1월 1일 현재의 재무상태표 차이조정은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구

분

자

산

부

채

자

본

과거기준

31,142
15,021
16,121

조정액
:

수익인식
(*1)

1,359
3,670
(2,310)

유형자산
(*2)

107
-
107

리스회계처리
(*3)

176
176
-

관계기업투자주식
(*4)

46
-
46

손실충당금
(*5)

(572)
-
(572)

확정급여채무
(*6)

-
999
(999)

이연법인세효과
(*7)

1,619
364
1,255

조정액합계

2,734
5,208
(2,474)

한국채택국제회계기준

33,876
20,230
13,647

(나) 과거회계기준에 따른 최근 연차재무제표에 표시된 최종 기간의 종료일인 2021년 12월 31일 현재의 재무상태표의 차이조정은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구

분

자

산

부

채

자

본

당기순이익

포괄이익

과거기준
32,756
15,564
17,192
1,072
-

조정액
:

수익인식
(*1)

3,367
4,357
(991)
1,320
-

유형자산
(*2)

534
-
534
427
-

리스회계처리
(*3)

59
60
(1)
(1)
-

관계기업투자주식
(*4)

68
-
68
23
-

손실충당금
(*5)

3
-
3
575
-

확정급여채무
(*6)

-
820
(820)
(374)
553

이연법인세효과
(*7)

1,181
462
718
(415)
(122)

조정액합계
5,211
5,699
(489)
1,554
431

한국채택국제회계기준
37,967
21,263
16,704
2,626
431

(*1)

제
1115
호에 따른 새로운 수익인식기준을 적용함에 따른 전환효과입니다
.

(*2)

정률법으로 감가상삭하던 유형자산을 정액법으로 변경하였습니다
.

(*3)

기업회계기준서 제
1116
호에 따른 사용권자산
,
리스부채의 인식 등이 포함됩니다
.

(*4)

지분법을 적용하던 관계기업투자주식을 원가법으로 환원

(*5)

매출채권
,
미수금
,
미수수익 등에 대한 손실충당금 조정 효과입니다
.

(*6)

확정급여채무에 대하여 보험수리적 방법으로 평가하고 보험수리적손익은 기타포괄손익
(
이익잉여금 대체
)
으로 반영하였습니다
.

(*7)

일시적차이 등에 대한 이연법인세효과를 반영하였습니다
.

③ 현금흐름표의 중요한 조정에 대한 설명한국채택국제회계기준의 도입으로 인하여 과거 일반기업회계기준에 따라 별도 표시되지 않았던 이자의 수취ㆍ지급액
, 법인세의 납부ㆍ환급액을 현금흐름표상 별도로 표시하기 위하여 관련 수익ㆍ비용 및 관련 자산ㆍ부채에 대한 현금흐름내역을 조정하였습니다
. 또한
, 외화환산금액을 총액으로 표시하고 현금성자산의 환산손익을 차감하는 형식으로 표시하였습니다
. 한국채택국제회계기준에 따라 표시한 현금흐름표와 과거회계기준에 따라 표시한 현금흐름표 사이에 그 밖의 중요한 차이는 없습니다
.(
2) 최근 3사업연도 중 합병, 분할, 자산양수도, 영업양수도

당사는 합병을 통한 시너지를 확보함으로써 향후 매출증대 및 성장기반을 마련하기 위하여 종속회사(지분율: 100%)인 알파원(주)를 상법 제527조의 3에 의거한 소규모 합병절차에 따라 2023년 12월 27일자로 흡수합병(합병비율 1:0) 하였습니다.

(3) 자산유동화와 관련한 자산매각의 회계처리 및 우발채무 등에 관한 사항

당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

(4) 기타 재무제표 이용에 유의하여야 할 사항

재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다.

나. 종속회사 현황
당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

다. 대손충당금 설정현황

당사의 최근 3사업년도 및 당반기 계정과목별 대손충당금 설정현황은 다음과 같습니다.

(1) 최근 3사업년도 및 당반기의 계정과목별 대손충당금 설정내역

(단위: 백만 원, %)

구 분
계정과목
채권금액

대손충당금

대손충당금 설정률

2021년 제12기
외상매출금
3,429
-
0.0%

받을어음
-
-
0.0%

계약자산
5,000
150
3.0%

합 계
8,429
150
3.0%

2022년 제13기
외상매출금
5,151
-
0.0%

받을어음
-
-
0.0%

계약자산
6,827
138
2.0%

합 계
11,978
138
2.0%

2023년 제14기
외상매출금
11,128
-
0.0%

받을어음
6,023
-
0.0%

계약자산
4,924
78
1.6%

합 계
22,076
78
1.6%

2024년 2기 제15기
외상매출금
6,191
-
0.0%

받을어음
5,120
-
0.0%

계약자산
2,086
33
1.6%

합 계
13,397
33
1.6%

(2) 최근 3사업년도 및 당반기 의 대손충당금 변동현황

(단위: 백만 원)

구 분
2024년 반기말 (제15기)
2023년(제14기)
2022년(제13기)
2021년(제12기)

1. 기초 대손충당금 잔액합계

78

138

150

572

2. 순대손처리액(①-②±③)

4

25

(12)
(422)

① 대손처리액(상각채권액)

4

25

138

150

② 상각채권회수액
-
-
-
-

③ 기타증감액
-
-

150

572

3. 대손상각비 계상(환입)액

50

85

-
-

4. 기말 대손충당금 잔액합계

33

78

138

150

라. 재고자산 현황 등

최근 3사업년도 및 당반기 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.(1) 재고자산 현황

(단위: 백만 원, %)

사업부문

계정과목
2024년 반기말(제15기)
2023년(제14기)
2022년(제13기)
2021년(제12기)

제품
원재료

678

636

1,101

14

재공품

15,463

15,822

22,189

10,461

미착품

-

5

15

94

합 계

16,141

16,463

23,305

10,569

총자산대비 재고자산 구성비율(%) [재고자산합계÷기말자산총계×100]
26.3%
27.9%
42.4%
26.2%

재고자산회전율(회수) [연환산 매출원가÷{(기초재고+기말재고)÷2}]
3.0
2.7
2.7
5.3

(2) 재고자산의 실사내역 등

① 실시일자 : 2024.06.30② 재고실사시 전문가의 참여 또는 감사인의 입회여부 등당사의 2024년 사업연도 재고 실사에는 2024.06.30 독립된 감사인의 입회없이 전수조사를 기본으로 실지 재고조사를 실시하였으며, 일부 중요성이 높지 않고, 품목수가 많은 품목에 한해서는 샘플링조사를 실시하였습니다.실사일자와 보고기간 종료일 사이의 재고자산 내역의 차이는 없었으며, 재고조사 시점과 기말시점의 재고자산 변동내역은 해당 기간 전체 재고의 입출고 내역의 확인을 통해 재무상태표일 기준 재고자산의 실재성을 확인하였습니다.

마. 수주계약 현황

증권신고서 제출일 현재 당사의 수주 잔고는 약 315억원 입니다. 당사의 사업특성상 수주를 받아 제작 및 납품을 하고 있어 수주일자, 수량등의 자세한 정보는 당사의 영업활동 및 고객사의 영업활동에 영향을 미칠 수 있는 기밀 사항으로 총액만 기재하였습니다.

바. 공정가치평가 내역

당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

사. 기업인수목적회사의 재무규제 및 비용 등

당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

IV. 회계감사인의 감사의견 등

1. 외부감사에 관한 사항

가. 회계감사인의 명칭 및 감사의견

사업연도
감사인
감사(검토)의견(별도/연결)
강조사항 등
핵심감사사항

2024년 반기말(제15기)
이정회계법인
적정/해당없음
-
-

2023년(제14기)
신한회계법인
적정/해당없음
-
-

2022년(제13기)
이정회계법인
적정/적정
-
-

2021년(12기)
동서회계법인
적정/해당없음
-
-

나. 감사용역 체결현황

(단위 : 천원, 시간)

사업연도
감사인
내 용
감사계약내역
실제수행내역

보수
시간
보수
시간

2024년 반기말(제15기)
이정회계법인
별도 재무제표에 대한 감사(K-IFRS)
65,000
714
-
-

2023년(제14기)
신한회계법인
별도 재무제표에 대한 감사(K-IFRS)
125,000
1,312
125,000
1,312

2022년(제13기)
이정회계법인
별도/연결 재무제표에 대한 감사(K-IFRS)
22,000
246
22,000
246

2021년(12기)
동서회계법인
별도 재무제표에 대한 감사(K-GAAP)
30,000
141
30,000
141

다. 회계감사인과의 비감사용역 체결현황

(단위 : 천원)

사업연도
계약체결일
용역내용
용역수행기간
용역보수
비고

제15기(당기)
2024-08-09
재무확인서 발급

계약체결일 ~

확인서발행일

15,000
-

제14기(전기)
-
해당사항 없음
-
-
-

제13기(전전기)
-
해당사항 없음
-
-
-

라. 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과

구분
일자
참석자
방식
주요 논의 내용

1
2024년 12월 22일
감사인 업무수행자 및 감사
서면회의
유의적인위험 및 감사계획, 핵심감사제, 감사인의독립성등 주요감사이슈사항 논의 및 선정

2
2024년 02월 29일
감사인 업무수행자 및 감사
서면회의
감사수행결과에 대한 논의 및 종결보고

마.
조정협의회내용 및 재무제표 불일치 정보

당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

바. 회계감사인의 변경

당사는 코스닥시장 상장을 위하여 『주식회사 등의 외부감사에 관한 법률』제4조의3제1항제7호 및 동법시행령 제4조제7항제1호에 의거 당사의 제14기(2023.01.01 ~ 2023.12.31) 사업연도에 대한 외부감사인 지정을 신청하여 금융감독원으로 부터 신한회계법인을 감사인으로 지정받아 제 14기 사업연도에 대한 외부감사계약을 2023년 11월 6일에 체결하였습니다.

2. 내부통제에 관한 사항

가. 내부통제

당사는 내부회계관리제도를 구축하여 시행하고 있습니다. 신뢰할 수 있는 회계 정보 작성 및 공시를 위하여 회계의 부정과 오류를 예방하고 문제점을 적시에 발견할 수 있도록 내부관리시스템에 따라 자체 평가를 실시하고 있습니다.
나. 내부회계관리제도에 관한 사항

외감법상 상장한 연도부터 내부회계관리제도가 적용됨에 따라 증권신고서 제출일 현재까지 내부회계관리제도의 관리·운영에 대해 별도의 평가 또는 검토는 수행되지 않았습니다
.
따라서 당사의 내부회계관리자가 보고한 내용
,
감사가 보고한 내용
,
감사인이 감사보고서에 표명한 종합의견 등은 없습니다
.
당사는 상장 이후
2024
년 사업연도에 대한 내부회계관리제도 관리·운영에 대하여 내부회계관리자 및 감사의 평가
,
외부감사인으로부터 내부회계관리제도 종합의견을 득하여 공시할 예정입니다
.

한편
,
당사는 新외감법 시행으로 자산총액
1
천억원 이상인 상장사에게 제무제표 뿐만 아니라 내부회계관리제도 외부감사 의무가 부여되고
,
만약
2
년 연속 비적정의견인 경우 코스닥시장 상장규정 제
38
조에 따라 상장적격성 실질심사 대상으로 지정됨을 인지하고 있습니다
.
이에 따라 재무제표의 적정성 뿐만 아니라 신뢰성 있는 회계정보를 산출하기 위한 인력
,
조직 및 정책을 정비하는 등 내부회계관리제도 운영의 효과성을 제고하고자 지속적인 노력을 기울이고 있습니다
.

(1) 내부회계관리규정 개요규정명 : 내부회계 관리규정 (2023년 12월 01일 제정)

(2) 내부회계관리제도의 문제점 또는 개선방안 등당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.(3) 회계감사인의 내부회계관리제도에 대한 검토의견

사업연도
종합의견
의견내용
개선계획 또는 결과
비고

2024년(제15기 반기말)
-
-
-
-

2023년 (제14기)
-
-
-
-

2022년 (제13기)
-
-
-
-

V. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

가. 이사회의 구성에 관한 사항
(1) 이사의 수 및 이사회의 구성현황
당사는 증권신고서 제출일 현재 이사회는 사내이사 3인, 사외이사 1인, 총 4인의 이사로 구성하고 상법 또는 정관에 정하여진 사항, 주주총회로부터 위임 받은 사항, 회사 경영의 기본방침 및 업무집행에 관한 중요사항을 의결하며 이사의 직무집행을 감독하고 있습니다. 대표이사는 회사를 대표하고 업무를 총괄하고 있으며, 이사는 대표이사를 보좌하고 이사회에서 정하는 바에 따라 회사의 업무를 분장 집행하며, 대표이사의 유고시에는 정관에 정하여진 순서에 따라 그 직무를 대행합니다.

이사의 수
사외이사 수
사외이사 변동현황

선임
해임
중도퇴임

4
1
1
-
1

주) 일신상의 사유로 이재호 사외이사는 2024년 3월 29일자로 사임하고 황인이 사외이사가 2024년 4월 1일자로 선임되었습니다. (2) 이사회의 권한 내용당사 이사회 운영규정
(제정
: 2023.09.27)에 의하면 당사의 이사회는 법령 또는 정관에 정하여진 사항
, 주주총회로부터 위임받은 사항
, 회사경영의 기본방침 및 업무집행에 관한 중요사항을 의결하고 있습니다
. 또한 이사회는 이사의 직무 집행을 감독하고있습니다
.

구

분

내

용

이사회의 권한

제
3
조
(
권한
)

①

이사회는 법령 또는 정관에 정하여진 사항
,
주주총회로부터 위임받은 사항
,
회사경영의 기본방침 및 업무집행에 관한 중요사항을 의결한다
.

② 이사회는 이사의 직무의 집행을 감독한다
.

관계인의 출석

제
10
조의
2 (
관계인의 출석
)

의장은 필요하다고 인정할 경우에는 관게임직원 또는 외부인사를 출석시켜 의견을 청취할 수 있다.

부의사항

제
11
조
(
부의사항
)

①

이사회에 부의할 사항은 다음과 같다
.

1.

주주총회에 관한 사항

2.
경영에 관한 사항

3.
재무에 관한 사항

4.
이사에 관한 사항

5.
기 타

②

이사회에 보고할 사항은 다음과 같다
.

1.

이사회 내 위원회에 위임한 사항의 처리결과

2.

이사가 법령 또는 정관에 위반한 행위를 하거나 그 행위를 할 염려가 있다고 감사가 인정한 사항

3.

기타 경영상 중요한 업무집행에 관한 사항

이사에 대한

직무집행감독권

제
15
조
(
이사에 대한 직무집행감독권
)

①

이사회는 각 이사가 담당업무를 집행함에 있어 법령 또는 정관에 위반하거나 현저히 부당한 방법으로 처리하거나
,
처리할 염려가 있다고 인정한 때에는 그 이사에 대하여 관련자료의 제출
,
조사 및 설명을 요구할 수 있다
.

② 제
1
항의 경우 이사회는 해당업무에 대하여 그 집행을 중지 또는 변경하도록 요구할 수 있다
.

(3) 이사회 운영규정의 주요내용

구

분

주요내용

목적

제
1
조
(
목적
)

이 규정은 정관 제
35
조에 따라 회사 이사회의 효율적인 운영을 위하여 필요한 사항을 규정함을 목적으로 한다
.

적용범위

제
2
조
(
적용범위
)

이사회에 관한 사항은 법령 또는 정관에 정하여진 것 이외에는 이 규정이 정하는 바에 의한다
.

권한

제
3
조
(
권한
)

① 이사회는 법령 또는 정관에 정하여진 사항
,
주주총회로부터 위임 받은 사항
,
회사경영의 기본방침 및 업무집행에 관한 중요사항을 의결한다
.

② 이사회는 이사의 직무의 집행을 감독한다
.

이사회의

구성과 소집

제
4
조
(
구성
)

① 이사회는 주주총회에서 정관 제
32
조에 따라 선임된 이사 전원으로 구성한

제
5
조
(
의장
)

① 이사회의 의장은 대표이사로 한다
.

② 이사회 의장
(
회장
)
은 그 직무를 대행할 이사를 지명할 수 있다
.
만약
,
이사회 의장이 사고로 인하여 직무를 행할 수 없을때에는 정관 제
34
조에 의한 순으로 그 직무를 대행한다
.

제
7
조
(
소집권자
)

① 이사회는 대표이사가 소집한다
.
그러나 대표이사가 사고로 인하여 직무를 행할 수 없을 때에는 제
5
조 제
2
항에 정한 순으로 그 직무를 대행한다
.

② 각 이사는 대표이사에게 의안과 그 사유를 밝히어 이사회 소집을 청구할 수 있다
.
대표이사가 정당한 사유없이 이사회 소집을 하지 아니하는 경우에는 이사회 소집을 청구한 이사가 이사회를 소집할 수 있다
.

제
8
조
(
소집절차
)

① 이사회를 소집함에는 회의일
3
일 전에 각 이사에게 개최시기
,
장소 및 안건을 통지하여야 한다
.

② 이사회는 이사 및 감사 전원의 동의가 있는 때에는 제
1
항의 절차 없이 언제든지 회의를 열수 있다
.

결의방법

제
9
조
(
결의방법
)

①

이사회의 결의는 법령이나 정관에 다른 정함이 있는 경우를 제외하고는 이사 과반수의 출석과 출석이사 과반수의 찬성으로 한다
.

②
이사회는 이사 전부 또는 일부가 직접 회의에 출석하지 아니하고 모든 이사가 동영상 및 음성을 동시에 송
·
수신하는 통신수단에 의하여 결의에 참가하는 것을 허용할 수 있으며
,
이 경우 당해 이사는 이사회에 직접 출석한 것으로 본다
.

③
이사회의 결의에 관하여 특별한 이해관계가 있는 이사는 의결권을 행사하지 못한다
.

④

제
3
항의 규정에 의하여 행사할 수 없는 의결권의 수는 출석한 이사의 의결권에 산입하지 아니한다
.

최대주주등과의

거래

제
11
조
(
부의사항
)

이사회에 부의할 사항은 다음과 같다
.

1.
주주총회에 관한 사항

(16)

회사의 최대주주
(
그의 특수관계인을 포함함
)
및 특수관계인과의 거래의 승인 및 주주총회에의 보고

이사회 내

위원회

제
14
조
(
위원회
)

① 이사회는 신속하고 효율적인 의사결정을 위하여 정관이 정한 바에 따라 이사회 내에 각종의 위원회를 설치할 수 있다
.

② 이사회는 다음 각호의 사항을 제외하고는 그 권한을 위원회에 위임할 수 있다
.

1.
주주총회의 승인을 요하
는 사항의 제안

2.
대표이사의 선임 및 해임

3.
위원회의 설치와 그 위원의 선임 및 해임

4.
정관에서 정하는 사항

③ 위원회는
2
인 이상의 이사로 구성한다
.

④ 위원회는 그 결의로 위원회를 대표할 자를 선정하여야 한다
.

⑤ 위원회의 세부운영에 관한 사항은 이사회에서 따로 정한다
.

감사의 출석

제
10
조
(
감사의 출석
)

감사는 이사회에 출석하여 의견을 진술할 수 있다
.

관계인의 출석

제
10
조의
2(
관계인의 출석
)

의장은 필요하다고 인정할 경우에는 관계임직원 또는 외부인사를 출석시켜 의견을 청취할 수 있다
.

이사에 대한 직무집행감독권

제
15
조
(
이사에 대한 직무집행감독권
)

① 이사회는 각 이사가 담당업무를 집행함에 있어 법령 또는 정관에 위반하거나 현저히 부당한 방법으로 처리하거나
,
처리할 염려가 있다고 인정한 때에는 그 이사에 대하여 관련자료의 제출
,
조사 및 설명을 요구할 수 있다
.

② 제
1
항의 경우 이사회는 해당업무에 대하여 그 집행을 중지 또는 변경하도록 요구할 수 있다
.

의사록

제
16
조
(
의사록
)

① 이사회의 의사에 관하여는 의사록을 작성한다
.

② 의사록에는 의사의 안건
,
경과요령
,
그 결과
,
반대하는 자와 그 반대이유를 기재하고 출석한 이사 및 감사가 기명날인 또는 서명한다
.

③ 주주는 영업시간 내에 이사회 의사록의 열람 또는 등사를 청구할 수 있다
.

④ 회사는 제
3
항의 청구에 대하여 이유를 붙여 이를 거절할 수 있다
.
이 경우 주주는 법원의 허가를 얻어 이사회 의사록을 열람 또는 등사할 수 있다
.

나. 이사회의 주요활동내역

개최일자
의 안 내 용
가결여부
비고
대표이사
사내이사
사외이사
감사

배성관
박준호
장재원
이재호
황인이
서정국
강윤석

출석률(100%)
출석률(100%)
출석률(100%)
출석률(100%)
출석률(100%)
출석률(100%)
출석률(100%)

2023-04-01
1. 대표이사 선임의 건2. 명의개서 대리인 선임의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-04-27
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-05-17
1. 신규 차입에 관한 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-06-20
1. 사모펀드 투자 승인의 건2. 임시 주주총회 소집의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-07-03
1. 신규 차입에 관한 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-07-06
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-07-13
1. 우리사주조합 자사주 유상 양도의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-07-31
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-08-10
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-08-29
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건2. 코스닥 상장 대표주관회사 선정의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-09-27
1. 주요규정 제정의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-10-10
1. 타 법인 출자 주식 취득 결정의 건2. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-10-13
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-11-15
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-11-21
1. 합병계약 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-11-30
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-12-01
1. 주요규정 제정의 건2. 신규 차입에 관한 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-12-08
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-12-15
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-12-27
1. 합병경과 보고 및 공고의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2023-12-29
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2024-01-10
1. 신규 차입에 관한 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2024-02-06
1. 임시 주주총회 소집의 건2. 자기주식 처분에 관한 세부사항 결정의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2024-02-28
1. 산업단지 입주 신청의 건2. 이해관계자와의 거래에 대한 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2024-03-13
1. 정기 주주총회 소집의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-

2024-04-22
1. 상장예비심사신청서 제출 승인의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-
찬성

2024-08-09
1. 주요규정 개정의 건2. 임시 주주총회 소집의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-
찬성

2024-08-19
1. 코스닥시장 상장을 위한 신주모집 및 구주매출의 건
가결
-
찬성
찬성
찬성
-
찬성
-
찬성

주) 일신상의 사유로 이재호 사외이사는 2024년 3월 29일자로 사임하고 황인이 사외이사가 2024년 4월 1일자로 선임되었습니다.

다. 이사회내 위원회

당사는 증권신고서 제출일 현재 이사회내에 위원회가 구성되어 있지 않습니다.
라. 이사의 독립성

(1) 이사회 구성원의 독립성
당사의 이사 선임은 상법 등 관련 법령상의 절차를 준수하여 선출되고 있습니다. 이사는 주주총회에서 선임하며, 대표이사는 이사회의 결의로 선임합니다. 선임된 대표이사는 회사를 대표하고 회사의 모든 업무를 총괄합니다. 이사회는 이사로 구성하며,본 회사 업무의 중요사항을 결의합니다. 이사회의 결의는 이사 과반수의 출석과 출석이사의 과반수로 합니다. 이사회의 결의에 관하여 특별한 이해관계가 있는 자는 의결권을 행사하지 못합니다.

구분
성명
임기
활동분야(담당업무)
회사와의 거래
최대주주 또는 주요주주와의 관계
연임여부(연임횟수)

사내이사(대표이사)
배성관
2023.04 ~ 2026.03
경영총괄(CEO)
해당없음
최대주주
중임(4회)

사내이사
박준호
2023.04 ~ 2026.03
기술연구소장(CTO)
-
신규선임

사내이사
장재원
2023.04 ~ 2026.03
기술영업 총괄
-
신규선임

사외이사
황인이
2024.04 ~ 2027.03
사외이사
-
신규선임

(2) 사외이사 후보추천위원회
당사는 증권신고서 작성일 현재 사외이사 후보추천위원회를 구성하고 있지 않습니다.

마. 사외이사의 전문성

(1) 사외이사 지원 조직 현황당사는 증권신고서 작성일 현재 사외이사 지원 조직을 구성하고 있지 않습니다.(2) 사외이사 교육실시 현황

사외이사 교육 실시여부
사외이사 교육 미실시 사유

미실시
업무를 위한 전문성과 지식을 충분히 갖추고 있다고 판단하여 교육을 실시하지 않고 있으나, 향후 업무 수행 관련 교육이 필요할 경우 진행할 예정입니다.

2. 감사제도에 관한 사항

가. 감사위원회(감사) 설치 여부 및 구성방법

당사는 증권신고서 작성기준일 현재 감사위원회를 별도로 설치하고 있지 않으며, 상법 및 정관에 의거하여 주주총회에서 선임된 비상근 감사(강윤석) 1명이 감사업무를 수행하고 있습니다.

나. 감사의 인적사항

성명

주요경력

결격요건

여부

회

계, 재무전문가 여부

비고

서
정국

2009.02

한양대학교 행정학 석사

1984.01 ~ 1988.05

롯데캐논 총괄사업부

1988.06 ~ 2011.03
㈜

두원공조 경영관리 대표이사

2011.03 ~ 2011.10
㈜두원

해외사업본부 총괄사장

2011.10
~
현재 ㈜씨엔티솔루션 대표이사 2023.04 ~ 2024.03 제닉스㈜ 감사

없음

-

비
상근 (2023.04 ~ 2024.03)

강윤석

1992.02

서울대학교 인문대학 학사

2005.02

서울대학교 경영학 석사

1998.11 ~ 2017.12

삼일회계법인 딜 부문 상무
(
파트너
)

2017.05 ~

현재 스톤브릿지벤처스 감사

2018.01 ~

현재 대성삼경회계법인 상무

2024.03 ~
현재 제닉스㈜ 감사

없음

회계사

비
상근 (2024.04 ~ 현재)

다
.
감사의 독립성

당사는 정관 제
44
조의
4(
감사의 직무 등
)
에서 감사업무에 필요한 경영정보접근을 규정하고 있으며
,
감사직무규정을 도입하여 감사가 감사업무를 적정하고 효과적으로 수행할 수 있도록 했습니다
.

구분
권한

정관 제44조의4 (감사의 직무 등)

①
감사는 당 회사의 회계와 업무를 감사한다
.

② 감사는 회의의 목적사항과 소집의 이유를 기재한 서면을 이사회에 제출하여 임시주주총회의 소집을 청구할 수 있다
.

③ 감사는 그 직무를 수행하기 위하여 필요한 때에는 자회사에 대하여 영업의 보고를 요구할 수 있다
.
이 경우 자회사가 지체 없이 보고를 하지 아니할 때 또는 그 보고의 내용을 확인할 필요가 있는 때에는 자회사의 업무와 재산상태를 조사할 수 있다
.

④ 감사에 대해서는 제
35
조 제
4
항의 규정을 준용한다
.

⑤ 감사는 회사의 비용으로 전문가의 도움을 구할 수 있다
.

⑥ 감사는 필요하면 회의의 목적사항과 소집이유를 적은 서면을 이사
(
소집권자가 있는 경우에는 소집권자
)
에게 제출하여 이사회 소집을 청구할 수 있다
.

⑦ 제
6
항의 청구를 하였는데도 이사가 지체없이 이사회를 소집하지 아니하면 그 청구한 감사가 이사회를 소집할 수 있다
.

라. 감사 직무규정의 주요내용

구
분

주요내용

독립성과

객관성

제
8
조
(
독립성과 객관성의 원칙
)

① 감사는 감사직무를 수행함에 있어 이사회 및 집행기관과 타 부서로부터 독립된 위치에서 감사하여야 한다

② 감사는 감사직무를 수행함에 있어 객관성을 유지하여 감사하여야 한다
.

감사의

직무

제
3
조
(
직무
)

감사의 직무라 함은 다음 각 호의 업무를 말한다
.

1.

감사계획의 수립
,
집행
,
결과 평가
,
보고 및 사후조치

2.
회사 내 전반적인 내부통제시스템에 대한 평가

3.
외부감사인의 선임 및 감사업무 수행에 관한 사항

4.
외부감사인의 감사활동에 대한 평가

5.
감사결과 지적사항에 대한 조치내용 확인

6.
관계 법령 또는 정관에서 정한 사항의 처리

7.
감사가 필요하다고 인정하는 사항에 대한 감사

감사의

권한

제
4
조
(
권한
)

감사는 감사업무 수행상 필요에 따라 다음 각 호의 권한을 행사할 수 있다
.

1.

이사 등에 대한 영업보고청구권
,
회사의 업무

·
재산 및 손익상태 조사권

2.
회사 내 모든 정보에 대한 요구권

3.
관계자의 출석 및 답변요구권

4.

창고
,
금고
,
장부 및 자산의 조사

5.
회사 거래처로부터 자료 징구 및 조회

6.
자회사에 대한 감사업무에 수반되는 권한

7.
기타 감사업무수행에 필요한 사항의 요구

감사의

실시

제
14
조
(
감사의 실시
)

① 감사는 감사직무를 수행함에 있어 피감사부서장에게 소속 직원의 근무지원을 요청할 수 있다
.
이 경우 피감사부서장은 이에 협조하여야 한다
.

② 감사는 내부통제시스템감사 체크리스트를 활용하여 감사를 실시한다
.

③ 감사는 회사가 회계제도 또는 회계처리의 방법을 변경할 경우에는 사전에 변경이유 및 변경에 따르는 영향에 관하여 보고하도록 이사에게 요구한다
.
감사는 회계제도 또는 회계처리의 변경이 부당하거나 기타 적절하지 못한 경우에는 이사에게 의견을 제시하여야 한다
.

④ 감사는 감사를 함에 있어 다음 각호의 사항을 검토하고 확인하여야 한다
.

1.
거래기록의 신뢰성

2.
각 계정에 기재된 사실의 정확성

3.
재무제표 표시방법의 타당성

4.
재무제표가 기업회계기준 및 공정타당한 회계관행에 준거하였는지 여부

5.
회계방침의 계속성

6.
재무제표가 회사의 재정상태 및 경영성적을 적정하게 표시하고 있는지 여부

마. 감사위원회
(
감사
)
의 주요활동 내역

회차

개최일자

의 안 내 용

가결

여부

감사
감사

서정국
강윤석

1
2023-04-01
1. 대표이사 선임의 건2. 명의개서 대리인 선임의 건
가결
출석
-

2
2023-04-27
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
출석
-

3
2023-05-17
1. 신규 차입에 관한 건
가결
출석
-

4
2023-06-20
1. 사모펀드 투자 승인의 건 2. 임시 주주총회 소집의 건
가결
출석
-

5
2023-07-03
1. 신규 차입에 관한 건
가결
출석
-

6
2023-07-06
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
출석
-

7
2023-07-13
1. 우리사주조합 자사주 유상 양도의 건
가결
출석
-

8
2023-07-31
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
출석
-

9
2023-08-10
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
출석
-

10
2023-08-29
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건 2. 코스닥 상장 대표주관회사 선정의 건
가결
출석
-

11
2023-09-27
1. 주요규정 제정의 건
가결
출석
-

12
2023-10-10
1. 타 법인 출자 주식 취득 결정의 건 2. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
출석
-

13
2023-10-13
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
출석
-

14
2023-11-15
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
출석
-

15
2023-11-21
1. 합병계약 승인의 건
가결
출석
-

16
2023-11-30
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
출석
-

17
2023-12-01
1. 주요규정 제정의 건 2. 신규 차입에 관한 건
가결
출석
-

18
2023-12-08
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
출석
-

19
2023-12-15
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
출석
-

20
2023-12-27
1. 합병경과 보고 및 공고의 건
가결
출석
-

21
2023-12-29
1. 알파원(주) 대여금 계약 승인의 건
가결
출석
-

22
2024-01-10
1. 신규 차입에 관한 건
가결
출석
-

23
2024-02-06
1. 임시 주주총회 소집의 건 2. 자기주식 처분에 관한 세부사항 결정의 건
가결
출석
-

24
2024-02-28
1. 산업단지 입주 신청의 건 2. 이해관계자와의 거래에 대한 승인의 건
가결
출석
-

25
2024-03-13
1. 정기 주주총회 소집의 건
가결
출석
-

26
2024-04-22
1. 상장예비심사신청서 제출 승인의 건
가결
-
출석

27
2024-08-09

1. 주요규정 개정의 건

2. 임시 주주총회 소집의 건

가결
-
출석

28
2024-08-19
1. 코스닥시장 상장을 위한 신주모집 및 구주매출의 건
가결
-
출석

마. 감사 교육 실시 내역

감사 교육 실시여부
감사 교육 미실시 사유

미실시
당사는 이사회 개최 전, 해당 안건 및 주요현안에 대한 내용을 충분히 검토할 수 있도록 자료 및 질의응답 등을 제공하고 있는 바, 당기 중 별도의 교육을 실시하지 않았습니다.

바. 감사 지원조직 현황

당
사
는
증권신고서 제출일 현재 감사의 직무수행을 위한 별도의 지원조직은 구성되어 있지 않습니다만, 감사 활동을 수행하는데 필요할 경우 당사의 경
영지원실에서 지원하고 있습니다. 또한 이사회 개최 전에 해당 안건의 내용을 충분히 검토할 수 있도록 사전에 자료를 제공하고 있으며 기타 사내 주요 현안에 대해서도 수시로 정보를 제공하고 있습니다.

사. 준법지원인 등 지원조직 현황

당사는 상법제542조의 13에 따른 자산총액 5천억원 이상 상장법인에 해당하지 않으므로 별도의 준법지원인을 선임하고 있지 않습니다.

당사는 증권신고서 작성기준일 현재 감사위원회를 별도로 설치하고 있지 않으며, 상법 및 정관에 의거하여 주주총회에서 선임된 비상근 감사(강윤석) 1명이 감사업무를 수행하고 있습니다.

3. 주주총회 등에 관한 사항

가. 투표제도 현황

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)

투표제도 종류
집중투표제
서면투표제
전자투표제

도입여부
배제
미도입
미도입

실시여부
-
-
-

나. 경영권 경쟁

당사는

설립 이후 증권신고서 제출일 현재까지 경영권과 관련하여 경쟁이 발생한 사실이 없습니다
.

다. 소수주주권의 행사여부

당사는 설립 이후 증권신고서 제출일 현재까지 소수주주권의 행사 사실이 존재하지 않습니다
.

라. 의결권 현황

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위: 주)

구 분
주식의 종류
주식수
비고

발행주식총수(A)
보통주
3,980,000
-

우선주
-
-

의결권없는 주식수(B)
보통주
287,160
-

우선주
-
-

정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)
보통주
-
-

우선주
-
-

기타 법률에 의하여의결권 행사가 제한된 주식수(D)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권이 부활된 주식수(E)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권을 행사할 수 있는 주식수(F = A - B - C - D + E)
보통주
3,692,840
-

우선주
-
-

마. 주주총회 의사록 요약

날짜
구분
안건
결의내용

2010.04.12.
발기인 회의
1. 이사, 감사 선임의 건2. 본점 설치장소 결정의 건
가결

2011.03.31
정기주주총회
1. 제 1 기 재무제표 승인의 건2. 이사 보수 한도 승인의 건3. 감사 보수 한도 승인의 건
가결

2012.03.30
정기주주총회
1. 제 2기 재무제표 승인의 건2. 이사 보수 한도 승인의 건3. 감사 보수 한도 승인의 건
가결

2012.09.21
임시주주총회
1. 본점 이전의 건_12. 본점 이건의 건_23. 지점 폐지의 건4. 정관 일부 변경의 건
가결

2013.03.29
정기주주총회
1. 제 3 기 재무제표 승인의 건2. 임원 변경의 건3. 이사 보수 한도 승인의 건4. 감사 보수 한도 승인의 건
가결

2014.03.31
정기주주총회
1. 제 4 기 재무제표 승인의 건2. 이사 보수 한도 승인의 건3. 감사 보수 한도 승인의 건
가결

2015.03.31
정기주주총회
1. 제 5 기 재무제표 승인의 건2. 이사 보수 한도 승인의 건3. 감사 보수 한도 승인의 건
가결

2015.10.12
임시주주총회
1. 정관 변경의 건2. 제닉스주식회사 임원보수규정의 건3. 제닉스주식회사 임원퇴직금 지급규정의 건4. 제닉스주식회사 임원상여금 지급규정의 건5. 제닉스주식회사 임원유족보상금 지급규정의 건
가결

2016.03.29
정기주주총회
1. 제 6 기 재무제표 승인의 건2. 임원 보선의 건3. 이사 보수 한도 승인의 건4. 감사 보수 한도 승인의 건
가결

2017.03.24
정기주주총회
1. 제 7 기 재무제표 승인의 건2. 이사 보수 한도 승인의 건3. 감사 보수 한도 승인의 건
가결

2017.06.21
임시주주총회
1. 주식분할의 건2. 정관 일부변경의 건
가결

2018.03.30
정기주주총회
1. 제 8 기 재무제표 승인의 건2. 정관변경의 건3. 이익잉여금 처분의 건4. 주식에 의한 이익배당에 관한 건
가결

2019.03.29
정기주주총회
1. 제9기 재무제표 승인의 건2. 이익잉여금 처분의 건3. 임원 변경의 건4. 이사 보수 한도 승인의 건5. 임원유족보상금 지급규정 폐지의 건
가결

2019.04.22
임시주주총회
1. 정관 일부변경에 관한 건
가결

2020.03.31
정기주주총회
1. 제 10 기 재무제표 승인의 건2. 이사 보수 한도 승인의 건
가결

2020.12.22
임시주주총회
1. 정관 일부 변경의 건
가결

2021.03.31
정기주주총회
1. 제 11 기 재무제표 승인의 건2. 이사 보수 한도 승인의 건
가결

2022.01.11
임시주주총회
1. 정관 일부변경의 건
가결

2022.03.30
정기주주총회
1. 제 12 기 재무제표 승인의 건2. 정관 일부 변경의 건3. 이사 보수 한도 승인의 건
가결

2022.07.01
임시주주총회
1. 신주 발행의 건
가결

2022.11.14
임시주주총회
1. 자기주식 취득에 관한 세부사항 결정의 건
가결

2023.03.30
정기주주총회
1. 임원 보선 및 선임의 건2. 임원보수규정 일부 변경의 건3. 이사 보수 한도 승인의 건4. 감사 보수 한도 승인의 건5. 정관 일부 변경의 건6. 제 13 기 재무제표 승인의 건
가결

2023.07.11
임시주주총회
1. 정관 일부 변경의 건
가결

2024.02.23
임시주주총회
1. 정관 일부 변경의 건2. 주식매수선택권 부여 승인의 건
가결

2024.03.29
정기주주총회
1. 정관 일부 변경의 건2. 임원 선임 및 사임의 건3. 이사 보수 한도의 건4. 감사 보수 한도의 건 5. 임원 퇴직금 지급규정 개정의 건6. 제 14 기 재무제표 승인의 건
가결

2024.08.30
임시주주총회
1.주요규정 개정 보고의 건
가결

바. 주식사무

정관상 신주인수권의 내용

제
9
조
(
신주인수권
)

①

당 회사의 주주는 신주발행에 있어서 그가 소유한 주식수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 가진다
.

②
제
1
항의 규정에도 불구하고 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 이사회의 결의로 주주외의 자에게 신주를 배정할 수 있다
.

1.
발행주식의총수의
100
분의
50
을 초과하지 않는 범위 내에서
「
자본시장과 금융투자

업에 관한 법률
」
제
165
조의
6
의 규정에 의하여 일반공보증자 방식으로 신주를 발행하는

경우

2.
근로복지기본법 제
38
조에 따라 발행하는 주식총수의
100
분의
20
을 초과하지 않는

범위 내에서 우리사주조합원에게 신주를 우선 배정하는 경우

3.
「
상법
」
제
340
조의
2,
동법 제
542
조의
3
또는
「
벤처기업육성에 관한 특별조치법
」
에 따

른 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우

4.
발행주식총수의
100
분의
50
을 초과하지 않는 범위 내에서 주식예탁증서
(DR)
발행에

따라 신주를 발행하는 경우

5.
발행주식총수의
100
분의
30
을 초과하지 않는 범위 내에서 당 회사가 경영상 필요로

외국인투자촉진법에 의한 외국인 투자를 위하여 신주를 발행하는 경우

6.
주권을 한국거래소에 상장하기 위하여 신주를 모집하거나 인수인에게 인수하도록 하

는 경우

7.
발행주식총수의
100
분의
30
을 초과하지 않는 범위 내에서 당 회사가 사업상 중요한

기술도입
,
연구개발
,
생산
·
판매
·
자본제휴를 위하여 그 상대방에게 신주를 발행하는 경우

8.
발행주식총수의
100
분의
30
을 초과하지 않는 범위 내에서 당 회사의 경영상의 필요

로 또는 긴급한 자금 조달을 위하여 국내외 금융기관 또는 기관투자자에게 신주를 발행

하는 경우

9.
신기술 도입
,
재무구조의 개선 등 회사의 경영상 목적을 달성하기 위하여 필요한 경

우 제
1
호 외의 방법으로 특정한 자

10.
발행주식 총수의
100
분의
20
을 초과하지 않는 범위 내에서 우리사주조합원에게 신

주를 배정하는 경우

11.
증권시장 상장을 위한 기업공개업무를 주관한 대표주관회사에 기업공개 당기 공모

주식총수의
100
분의
25
를 초과하지 않는 범위 내에서 신주를 발행하는 경우

12.
「
증권 인수업무 등에 관한 규정
」
제
10
조의
2
에 따라 상장 시 대표주관회사에게 신

주인수권을 부여하는 경우

③
신주인수권의 포기 또는 상실에 따른 주식과 신주배정에 발행한 단주에 대한 처리방법은 이사회의 결의로 정한다
.

④
제
2
항 각 호 중 어느 하나의 규정에 의해 신주를 발행할 경우 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정한다
.

결산일
12월31일
정기주주총회
매결산기

기준일

제
14
조
(
기준일
)

①
당 회사는 매사업연도 말일의 최종의 주주명부에 기재되어 있는 주주를 그 사업연도의 결산기에 관한 정기주주총회에서 권리를 행사할 주주로 한다
.

②
당 회사는 임시주주총회의 소집 기타 필요한 경우 이사회의 결의로
3
개월 내로 정한 날에 주주명부에 기재되어 있는 주주를 그 권리를 행사할 수 있는 주주로 할 수 있으며
,
회사는 이사회결의로 정한 기준일의
2
주 전에 이를 공고하여야 한다
.

주식의 종류

제
8
조
(
주식의 종류
)

①
당 회사가 발행할 주식의 종류는 보통주식과 종류주식으로 한다
.

②
당 회사가 발행할 종류주식은 이익배당 또는 잔여재산분배에 관한 우선주식
,
의결권 배제 또는 제한에 관한 주식
,
상환주식
,
전환주식 및 이들의 전부 또는 일부를 혼합한 주식으로 한다
.

③
이사회는 매 종류주식 발행 시에 정관 규정의 범위 내에서 각 종류주식의 권리 내용과 범위를 달리 정하여 발행할 수 있으며
,
권리 내용과 범위
,
효력 등이 달리 정해진 종류주식은 그 한도에서 서로 다른 종류의 주식으로 취급된다
.
각 종류주식의 명칭은 발행 시에 이사회에서 이를 정한다
.

④
당 회사가 발행할 종류주식의 발행 한도는
10,000,000
주로 한다
.

⑤
회사는 종류주식의 발행 시 이사회 결의로 존속기간을 정할 수 있으며
,
이 경우 존속기간 만료 다음날 정류주식은 보통주식으로 전환된다
.
그러나 위 기간 중 제
8
조의
2
및 제
8
조의
5
에 따른 배당우선 종류주식 또는 잔여재산분배우선 종류주식에 대하여는 우선배당 또는 우선배분을 하지 못한 경우 우선배당 또는 우선배분 완료일까지 만기일이 연장되는 것으로 정할 수 있고
,
제
8
조의
3
에 따른 상환 종류주식에 대햐여는 위 기간이 만료하기 전에 주주가 상환청구를 하였음에도 불구하고 위 기간 만료일까지 상환받지 못한 경우 상환완료일까지로 만기일이 연장되는 것으로 정할 수 있다
.

명의개서대리인

(주)하나은행 증권대행부 (02-368-5863)
(서울특별시 중구 을지로34 (을지로1가))

공고게재

제
4
조
(
공고방법
)
회사의 공고는 회사의 인터넷홈페이지
(www.zenixkorea.co.kr)
에 한다
.
다만
,
전산장애 또는 그 밖의 부득이한 사유로 회사의 인터넷 홈페이지에 공고를 할 수 없는 때에는 서울특별시 내에서 발행하는 매일경제신문에 게재한다
.

VI. 주주에 관한 사항

가. 최대주주 및 그 특수관계인의 주식소유 현황

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위 : 주, %)

성명
관계

주식의

종류

소유주식수 및 지분율
비고

기초(2024.01.01)
증권신고서 제출일 현재

주식수
지분율
주식수
지분율

배성관
본인
보통주
2,000,000
50.25
1,600,000
40.20
-

박준호
임원
보통주
200,000
5.03
150,000
3.77
-

정진욱
처남
보통주
20,000
0.50
20,000
0.50
-

계
2,220,000
55.78
1,770,000
44.47
-

나. 최대주주에 관한 사항
(1) 최대주주의 기본정보

성명(생년월)
주요경력
담당업무

배성관(1967.07)

1993.02

전북대학교 정밀기계공학 학사

1998.02

고려대학교 기계공학 석사

1993.01 ~ 1995.12

삼성항공산업㈜ 기구설계 연구원

1996.01 ~ 1998.12

한국생산기술연구원 기구설계 연구원

1999.01 ~ 2004.02

로체시스템즈㈜ 제품설계팀 차장

2004.03 ~ 2010.04

크린팩토메이션㈜ 연구소장

2010.04 ~
현재 제닉스㈜ 대표이사

경영총괄(CEO)

다. 최대주주의 변동을 초래할 수 있는 특정거래당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

2. 최대주주 변동현황

(단위 : 주, %)

변경일자
변경 전
변경 후
비고

최대주주명
소유주식수
지분율
최대주주명
소유주식수
지분율

2010.04.23
-
-
-
배성관
10,000
52.6
설립

2017.07.28
배성관
10,000
52.6
배성관
1,000,000
52.6
액면분할

2018.03.30
배성관
1,000,000
52.6
배성관
2,000,000
52.6
이익배당(무상증자)

2022.07.30
배성관
2,000,000
52.6
배성관
2,000,000
50.3
유상증자

2024.03.04
배성관
2,000,000
50.3
배성관
1,600,000
40.2
양수도

주)
지분율은 총 발행주식수 기준입니다.

3. 주식의 분포

가.
5% 이상 주주 및 우리사주조합 등의 주식소유현황

(단위 : 주, %)

구분
주주명
소유주식수
지분율
비고

5% 이상 주주
배성관
1,600,000
40.20
대표이사

에이케이케이 로보테크밸류업 신기술투자조합
902,041
22.66
벤처금융

우리사주조합
300,799
7.56
-

나. 소액주주현황

당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

4. 주가 및 주식거래실적
당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

VII. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원 등의 현황

가. 임원의 현황

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
등기임원 여부
상근 여부
담당업무
주요 경력
소유주식수
최대주주와의 관계
재직기간
임기 만료일

의결권 있는 주식
의결권 없는 주식

배성관
남
1967.07
대표이사
등기
상근
경영총괄 (CEO)

1993.02

전북대학교 정밀기계공학 학사

1998.02

고려대학교 기계공학 석사

1993.01 ~ 1995.12

삼성항공산업㈜ 기구설계 연구원

1996.01 ~ 1998.12

한국생산기술연구원 기구설계 연구원

1999.01 ~ 2004.02

로체시스템즈㈜ 제품설계팀 차장

2004.03 ~ 2010.04

크린팩토메이션㈜ 연구소장

2010.04 ~
현재 제닉스㈜ 대표이사

1,600,000
-
최대주주 본인
2010.04 ~ 현재
2026.03.31

박원근
남
1964.05
전무이사
미등기
상근
일반물류영업총괄

1989.02

연세대학교 기계공학 학사

1989.01 ~ 1998.12

삼성항공산업㈜ 기술영업 과장

1999.01 ~ 2020.05

㈜에스에프에이 기술영업 부장

2020.07 ~ 2021.02

㈜진코퍼레이션 신사업발굴 상무이사

2021.02 ~ 2022.02

현대엘앤에스㈜ 기술영업 이사

2022.04 ~ 2023.12

알파원㈜ 기술영업 전무이사

2023.12 ~

현재 제닉스㈜ 기술영업 전무이사

6,200
-
-
2022.04 ~ 현재
-

박준호
남
1976.05
상무이사
등기
상근
기술연구소장(CTO)

2002.02

군산대학교 기계설계학 학사

2002.02 ~ 2004.06
㈜우신시스템
기구설계 주임연구원

2004.07 ~ 2011.06

크린팩토메이션㈜ 연구소장

2011.07 ~
현재 제닉스㈜ 연구소장

150,000
-
-
2011.07 ~ 현재
2026.03.31

장재원
남
1976.05
이사
등기
상근
기술영업총괄

2022.02

호서대학교 기술경영전문대학원 석사

1999.01 ~ 2001.01

㈜아주메카트론 기구설계 연구원

2001.02 ~ 2002.01

디스크뱅크㈜ 기구설계 연구원

2002.01 ~ 2004.06 LIF_ADP

기구설계 주임연구원

2004.02 ~ 2023.03

크린팩토메이션㈜ 연구소장

2023.04 ~
현재 제닉스㈜ 기술영업 이사

-
-
-
2023.04 ~ 현재
2026.03.31

배성완
남
1975.01
이사
미등기
상근
경영지원실장(CFO)

2000.02

원광대학교 경영학 학사

2000.07 ~ 2004.02

㈜
J&J
교육미디어 회계팀 사원

2004.02 ~ 2007.02

㈜동해화학 경영지원팀 대리

2007.02 ~ 2013.04

에스케이엠앤서비스㈜ 회계팀 과장

2014.07 ~ 2014.12

㈜
SG
다인힐 회계팀 차장

2015.05 ~ 2016.11

제주금시㈜ 경영지원팀 부장

2022.05 ~ 2023.03

알파원㈜ 경영지원실장

2016.12 ~
현재 제닉스㈜ 경영지원실장

-
-
동생
2016.12 ~ 현재
-

윤희상
남
1977.06
이사
미등기
상근
선행기술개발총괄

2011.08

충북대학교 제어로봇공학과 박사

2006.11 ~ 2007.07

충북대학교 유비쿼터스바이오정보기술 연구센터 연구원

2011.09 ~ 2012.04

충북대학교 박사후연구원

2016.05 ~ 2017.06

충북대학교 스마트카연구센터 연구교수

2012.05 ~ 2019.03

아신테크 대표이사

2019.04 ~ 2023.04

㈜모비어스앤벨류체인
AMR
연구소 상무이사

2023.08 ~ 2023.11
㈜모비어스앤벨류체인
AMR
연구소 상무이사

2024.07 ~
현재 제닉스㈜ 선행기술개발팀장

-
-
-
2024.07 ~ 현재
-

황인이
남
1972.02
사외이사
등기
비상근
사외이사

1996.02

서울대학교 국제경제학 학사

2001.02

서울대학교 경영학 석사

2005.12 University of Texas at Dallas

경영학 박사

2005.08 ~ 2008.06

미네소타주립대학교 조교수

2008.09 ~ 2010.08

드렉셀대학교 조교수

2016.03 ~ 2022.03

나스미디어 사외이사

2022.03 ~ 2024.03

케이티스카이라이프 사외이사

2010.09 ~

현재 서울대학교 경영대학 교수

2019.10 ~

현재 솔루스첨단소재 사외이사

2024.03 ~
현재 제닉스㈜ 사외이사

-
-
-
2024.04 ~ 현재
2027.03.31

강윤석
남
1970.07
감사
등기
비상근
감사

1992.02

서울대학교 인문대학 학사

2005.02

서울대학교 경영학 석사

1998.11 ~ 2017.12

삼일회계법인 딜 부문 상무
(
파트너
)

2017.05 ~

현재 스톤브릿지벤처스 감사

2018.01 ~

현재 대성삼경회계법인 상무

2024.03 ~
현재 제닉스㈜ 감사

-
-
-
2024.04 ~ 현재
2027.03.31

나. 타회사 임원 겸직 현황

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)

겸직임원
겸직회사

직위
성명
회사명
직위
재직기간
담당업무

사외이사
황인이
서울대학교
교수
2010년 09월 ~ 현재
교육

솔루스첨단소재
사외이사
2019년 10월 ~ 현재
사외이사

감사
강윤석
대성삼경회계법인
상무이사
2018년 01월 ~ 현재
회계감사

스톤브릿지벤처스
감사
2017년 05월 ~ 현재
감사

다. 직원 등의 현황

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위 : 명, 천원)

직원
소속 외 근로자
비고

사업부문
성별
직원수
평균 근속연수
연간급여 총액
1인평균 급여액
남
여
계

기간의 정함이 없는 근로자
기간제 근로자
합계

전체
(단시간 근로자)
전체
(단시간 근로자)

전사
남
166
-
4
2
170
3년 1개월
4,122,551

24,250

-
-
-
-

전사
여
9
-
1
1
10
1년 4개월

169,781

16,978

-

합계
175
-
5
3
180
3년 0개월

4,292,332

23,846

-

주1)
직원의 수는 2024년 7월말 기준으로 작성하였으며, 미등기 임원을 포함하고 있습니다.

주2)
평균 근속연수는 2024년 7월말 기준으로 개인별 근속연수의 평균을 기재하였습니다.

주3)
연간 급여총액은 2024년 1월부터 7월까지 급여로 소득세법 제20조에 따라 관할 세무서에 제출하는 근로소득지급명세서의 근로소득 기준으로 비과세 소득을 제외하여 산출된 금액으로 기재하였습니다.

주4)
1인 평균 급여액은 2024년 1월부터 7월까지 비과세 포함하여 지급된 월 지급액의 합산액 기준으로 평균값을 산출하여 기재하였습니다.

라. 미등기임원 보수현황

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위 : 명, 천원)

구분
인원수
연간급여총액
1인 평균 급여액
비고

미등기임원
3
126,574
42,191
-

주1)
연간 급여총액은 2024년 1월부터 7월까지 급여로 소득세법 제20조에 따라 관할 세무서에 제출하는 근로소득지급명세서의 근로소득 기준으로 비과세 소득을 제외하여 산출된 금액으로 기재하였습니다.

주2)
1인 평균 급여액은 연간급여총액을 인원수로 나눈 금액입니다.

2. 임원의 보수 등

가. 주주총회 승인금액

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위 : 명, 천원)

구 분
인원수
주주총회 승인금액
비고

이사
7
1,000,000
-

감사
1
300,000
-

주)
주주총회 승인금액은 2024년 03월 정기주주총회에서 승인된 보수 한도 입니다.

나. 보수지급금액

(1) 이사ㆍ감사 전체

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위 : 명, 천원)

인원수
보수총액
1인당 평균보수액
비고

8
375,456
46,932
-

주1)
2024년 1월부터 2024년 7월까지의 보수총액을 기재하였습니다.

주2)
1인당 평균보수액은 보수총액을 인원수로 나눈 단순 평균값입니다.

(2) 유형별

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위 : 천원)

구 분
인원수
보수총액
1인당평균보수액
비고

등기이사(사외이사 제외)
3
244,881
81,627
-

사외이사
1
2,000
2,000
-

감사
1
2,000
2,000
-

주1)
2024년 1월부터 2024년 7월까지의 보수총액을 기재하였습니다.

주2)
1인당 평균보수액은 보수총액을 인원수로 나눈 단순 평균값입니다.

다
. 이사ㆍ감사의 보수지급기준당사는 작성기준일 현재 상법 제388조 및 제415조, 정관 제36조 및 제44조의6에 의거, 이사 및 감사의 보수한도를 주주총회 결의로 정하고 있으며, 주주총회에서 승인된 보수한도 범위내에서 각 이사 및 감사의 직무 수행결과 등을 감안하여 지급하고 있습니다.

라. 보수지급금액 5억원 이상인 이사ㆍ감사의 개인별 보수현황
당사는 증권신고서 제출일 현재 이사 및 감사의 개인별 보수 지급금액이 5억원 이상인 자가 없습니다.

마. 주식매수선택권의 부여 및 행사현황 등(1) 임원의 부여 현황

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위 : 천원)

구분
인원수
주식매수선택권의 공정가치 총액
비고

등기이사(사외이사 제외)
1
266,760
-

사외이사
-
-
-

감사
-
-
-

업무집행지시자 등
-
-
-

계
1
266,760
-

(2) 미행사된 주식매수선택권 내역

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위 : 주, 원)

부여받은자
관 계
부여일
부여방법
주식의종류
최초부여수량
당기변동수량
총변동수량
기말미행사수량
행사기간
행사가격
의무보유여부
의무보유기간

행사
취소
행사
취소

장재원
등기임원
2024.02.23
신주교부/자기주식교부
보통주
30,000
-
-
-
-
30,000
2027.02.24 ~ 2029.02.23
19,600
여
상장일로부터 6개월

박OO외 15명
직원
2024.02.23
신주교부/자기주식교부
보통주
40,000
-
-
-
-
40,000
2027.02.24 ~ 2029.02.23
19,600
부
-

주)
주식매수선택권의 부여는 부여시점 당시에 당사 및 당사의 종속회사의 임직원들을 대상으로 하여 벤처기업육성에 관한 특별조치법 제16조의3에 따라 기술·경영의 혁신 등에 기여하였거나 기여할 능력을 고려하여 부여하였습니다.

VIII. 계열회사 등에 관한 사항

1.

계열회사의 현황당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

2. 타법인 출자 현황

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위 : 주, 원)

출자목적별
출자회사수
총 출자금액

상장
비상장
계

전기말

장부가액

당기초

장부가액

증가(감소)

당반기말

장부가액

취득

(처분)

평가

손익

경영참여
-
-
-
-
-
-
-
-

일반투자
-
2
2
64,894,453
64,894,453
-
-
64,894,453

단순투자
-
-
-
-
-
-
-
-

계
-
2
2
64,894,453
64,894,453
-
-
64,894,453

IX. 대주주 등과의 거래내용

1. 대주주등에 대한 신용공여등당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.
2. 대주주와의 자산양수도 등당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.
3. 대주주와의 영업거래당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.
4. 대주주에 대한 주식기준보상 거래
당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.
5. 대주주 이외의 이해관계자와의 거래
당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

X. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

1. 공시내용 진행 및 변경사항

당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

2. 우발부채 등에 관한 사항

가. 주요한 소송사건 등

(단위 : 백만 원)

일자
사건번호
사건명
관할법원
원고
피고
소송가액
비고

'22.03.30
2022가합51295
대여금
대구지방법원서부지원
제닉스(주)
정OO
50
원고 승소, 2심 진행 중

'22.07.06
2022가합51301
특허이전잔금 지급청구 등
대구지방법원서부지원
정OO
제닉스(주)
190
원고 패소, 2심 진행 중

증권신고서 제출일 현재 계류중인 소송사건은 결과를 예측할 수 없으며, 당사는 상기소송의 결과가 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 아니할 것으로 판단하고 있습니다
나. 견질

또는 담보용 어음ㆍ수표현황

당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.
다. 채무보증 현황당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.
라. 채무인수약정 현황당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.
마. 그 밖의 우발채무 등
당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

3. 제재 등과 관련된 사항

당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

4. 작성기준일 이후 발생한 주요사항 등 기타사항

가. 작성기준일 이후 발생한 주요사항

당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

나. 중소기업기준 검토표

중소기업 등 기준검토표_1.jpg
중소기업 등 기준검토표_1

중소기업 등 기준검토표_2.jpg
중소기업 등 기준검토표_2

다. 외국지주회사의 자회사 현황당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.
라. 법적위험 변동사항당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.
마. 금융회사의 예금자 보호 등에 관한 사항당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.
바. 기업인수목적회사의 요건 충족 여부당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.
사. 기업인수목적회사의 금융투자업자의 역할, 의무 및 과거 합병에 관한 사항당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

아. 합병등의 사후정보
당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.
자. 녹색경영당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.
차. 정부의 인증 및 그 취소에 관한 사항당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.
카. 조건부자본증권의 전환·채무재조정 사유등의 변동현황당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

타. 보호예수 현황
당사는 증권신고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.

XI. 상세표

1. 연결대상 종속회사 현황

당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

2. 사업의 내용과 관련된 사항

당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

3. 계열회사 현황

당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

4. 타법인 출자현황

(기준일 : 증권신고서 제출일 현재)
(단위 : %, 원)

법인명
상장여부
최초취득일자
출자목적
최초취득금액
22년 말 잔액
증가(감소)
23년 말 잔액
최근사업연도 재무현황

지분율
장부가액
취득(처분)
평가손익
지분율
장부가액
총 자산
반기손순익

금액

(주)지나테크
비상장
2020.12.28.
일반투자
25,894,453
17.7
25,894,453
-
-
17.7
25,894,453
11,984,153,318
80,136,557

(주)제논코리아
비상장
2023.10.25.
일반투자
39,000,000
-
-
-
-
19.5
39,000,000
286,190,691
(28,995,118)

주)최근 사업연도 재무현황은 2
024년

반기
기준입니다.

【 전문가의 확인 】

1. 전문가의 확인

해당사항 없습니다.

2. 전문가와의 이해관계

해당사항 없습니다.