메리츠금융지주 — [기재정정]증권신고서(채무증권) (20240320)
제출인: 메리츠금융지주

증권신고서(채무증권)
4.2
(주)메리츠금융지주

정 정 신 고 (보고)

2024년 03월 20일

1. 정정대상 공시서류 : 증권신고서(채무증권)

2. 정정대상 공시서류의 최초제출일 : 2024년 03월 14일

[증권신고서 제출 및 정정 연혁]

제출일자
문서명
비고

2024년 03월 14일
증권신고서(채무증권)
최초 제출

2024년 03월 20일
[기재정정]증권신고서(채무증권)

수요예측 결과 반영 및 기재정정
(파란색)

3. 정정사항

항 목
정정요구ㆍ명령관련 여부
정정사유
정 정 전
정 정 후

※ 본 '[기재정정]증권신고서'는 수요예측 결과 반영, 일부 내용 추가 및 변경에 따른 것으로, 추가 및 변경 기재된 사항은 굵은
파란색으로 표시하였습니다.

표지
아니요
수요예측 결과에 따른 기재정정
모집 또는 매출총액 : 200,000,000,000원

모집 또는 매출총액 :
250,000,000,000원

[요약정보]

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
아니요
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주1) 정정 전
(주1) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요
아니요
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주2) 정정 전

(주2) 정정 후

3. 공모가격 결정방법
아니요
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주3) 정정 전

(주3) 정정 후

5. 인수 등에 관한 사항
아니요
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주4) 정정 전

(주4) 정정 후

Ⅱ. 증권의 주요 권리내용

1. 사채의 명칭, 주요 권리 내용, 발행과 관련한 약정 및 조건
아니요
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주5) 정정 전

(주5) 정정 후

2. 사채관리회사에 관한 사항
아니요
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주6) 정정 전

(주6) 정정 후

V. 자금의 사용목적
아니요
수요예측 결과에 따른 기재정정
(주7) 정정 전

(주7) 정정 후

(주1) 정정 전

회차 :
16-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
150,000,000,000
모집(매출)총액
150,000,000,000

발행가액
150,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2026년 03월 26일

원리금지급대행기관
(주)우리은행 여의도 중앙기업영업지원팀
(사채)관리회사
한국증권금융(주)

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2024년 03월 13일
한국신용평가
회사채 (AA0)

2024년 03월 13일
나이스신용평가
회사채 (AA0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
5,000,000
50,000,000,000
인수금액의 0.2%
총액인수

대표
한국투자증권
5,000,000
50,000,000,000
인수금액의 0.2%
총액인수

대표
신한투자증권
5,000,000
50,000,000,000
인수금액의 0.2%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2024년 03월 26일
2024년 03월 26일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
150,000,000,000

발행제비용
458,220,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2024년 02월 28일 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음 ▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이며, 상장예정일은 2024년 03월 26일임.

주1) 본 사채는 2024년 03월 18일 09시에서 16시까지 금융투자협회 K-bond 프로그램을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률, 인수인의 인수수량 등이 결정될 예정입니다.

주2) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.

주3) 수요예측 결과에 따라 확정된 가산(차감)금리는 2024년 03월 20일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다. 상기 일정은 금리 협의 상황에 따라 일부 변동이 가능합니다.

주4) 상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액)은 예정 금액이며, 수요예측결과에 따라 제16-1회 및 제16-2회 무보증사채의 총액(전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액) 합계는 금 이천오백억원(\250,000,000,000) 이하의 범위 내에서 변경될 수 있고, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

회차 :
16-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
50,000,000,000
모집(매출)총액
50,000,000,000

발행가액
50,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2027년 03월 26일

원리금지급대행기관
(주)우리은행 여의도 중앙기업영업지원팀
(사채)관리회사
한국증권금융(주)

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2024년 03월 13일
한국신용평가
회사채 (AA0)

2024년 03월 13일
나이스신용평가
회사채 (AA0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
케이비증권
5,000,000
50,000,000,000
인수금액의 0.2%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2024년 03월 26일
2024년 03월 26일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
50,000,000,000

발행제비용
159,220,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2024년 02월 28일 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음 ▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이며, 상장예정일은 2024년 03월 26일임.

주1) 본 사채는 2024년 03월 18일 09시에서 16시까지 금융투자협회 K-bond 프로그램을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률, 인수인의 인수수량 등이 결정될 예정입니다.

주2) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.

주3) 수요예측 결과에 따라 확정된 가산(차감)금리는 2024년 03월 20일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다. 상기 일정은 금리 협의 상황에 따라 일부 변동이 가능합니다.

주4) 상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액)은 예정 금액이며, 수요예측결과에 따라 제16-1회 및 제16-2회 무보증사채의 총액(전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액) 합계는 금 이천오백억원(\250,000,000,000) 이하의 범위 내에서 변경될 수 있고, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

(주1) 정정 후

회차 :
16-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
200,000,000,000
모집(매출)총액

200,000,000,000

발행가액

200,000,000,000

이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2026년 03월 26일

원리금지급대행기관
(주)우리은행 여의도 중앙기업영업지원팀
(사채)관리회사
한국증권금융(주)

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2024년 03월 13일
한국신용평가
회사채 (AA0)

2024년 03월 13일
나이스신용평가
회사채 (AA0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
6,000,000
60,000,000,000
125,000,000
총액인수

대표
한국투자증권
7,000,000
70,000,000,000

125,000,000

총액인수

대표
신한투자증권
7,000,000
70,000,000,000

125,000,000

총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2024년 03월 26일
2024년 03월 26일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
200,000,000,000

발행제비용
680,080,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2024년 02월 28일 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음 ▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이며, 상장예정일은 2024년 03월 26일임.

주)

본

사채의
이자율
및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 한다.

회차 :
16-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
50,000,000,000
모집(매출)총액
50,000,000,000

발행가액
50,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2027년 03월 26일

원리금지급대행기관
(주)우리은행 여의도 중앙기업영업지원팀
(사채)관리회사
한국증권금융(주)

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2024년 03월 13일
한국신용평가
회사채 (AA0)

2024년 03월 13일
나이스신용평가
회사채 (AA0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
케이비증권
5,000,000
50,000,000,000

125,000,000

총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2024년 03월 26일
2024년 03월 26일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
50,000,000,000

발행제비용
158,660,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2024년 02월 28일 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음 ▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이며, 상장예정일은 2024년 03월 26일임.

주)

본
사채의
이자율 및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.45%p.를 가산한 이자율로 한다.

(주2) 정정 전

[ 회 차 : 16-1]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
150,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익률(%)

-

모집 또는 매출가액
사채 전자등록총액의 100%

모집 또는 매출총액
150,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하고, 매 3개월마다 "본 사채"의 이율을 적용한 연간 이자의 1/4씩 분할 후급하여 아래의 이자지급기일에 지급한다. 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 이자를 지급하되, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

이자지급 기한
2024년 06월 26일, 2024년 09월 26일, 2024년 12월 26일, 2025년 03월 26일,2025년 06월 26일, 2025년 09월 26일, 2025년 12월 26일, 2026년 03월 26일.

신용평가 등급
평가회사명
한국신용평가(주) / NICE신용평가(주)

평가일자
2024년 03월 13일 / 2024년 03월 13일

평가결과등급
AA0 / AA0

대표주관회사
NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주), KB증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법

"본 사채"의 원금은 2026년 03월 26일에 일시 상환한다. 단, 상환기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 상환하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 발행회사가 원금 또는 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

상 환 기 한
2026년 03월 26일

청 약 기 일
2024년 03월 26일

납 입 기 일
2024년 03월 26일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 여의도중앙기업영업지원팀

회사고유번호
00254045

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2024년 02월 28일 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음.▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이며, 상장예정일은 2024년 03월 26일임.

주1) 본 사채는 2024년 03월 18일 09시에서 16시까지 금융투자협회 K-bond 프로그램을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률, 인수인의 인수수량 등이 결정될 예정입니다.

주2) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.

주3) 수요예측 결과에 따라 확정된 가산(차감)금리는 2024년 03월 20일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다. 상기 일정은 금리 협의 상황에 따라 일부 변동이 가능합니다.

주4) 상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액)은 예정 금액이며, 수요예측결과에 따라 제16-1회 및 제16-2회 무보증사채의 총액(전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액) 합계는 금 이천오백억원(\250,000,000,000) 이하의 범위 내에서 변경될 수 있고, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

[ 회 차 : 16-2]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
50,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익률(%)

-

모집 또는 매출가액
사채 전자등록총액의 100%

모집 또는 매출총액
50,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하고, 매 3개월마다 "본 사채"의 이율을 적용한 연간 이자의 1/4씩 분할 후급하여 아래의 이자지급기일에 지급한다. 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 이자를 지급하되, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

이자지급 기한
2024년 06월 26일, 2024년 09월 26일, 2024년 12월 26일, 2025년 03월 26일,2025년 06월 26일, 2025년 09월 26일, 2025년 12월 26일, 2026년 03월 26일,2026년 06월 26일, 2026년 09월 26일, 2026년 12월 26일, 2027년 03월 26일

신용평가 등급
평가회사명
한국신용평가(주) / NICE신용평가(주)

평가일자
2024년 03월 13일 / 2024년 03월 13일

평가결과등급
AA0 / AA0

대표주관회사
NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주), KB증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법
"본 사채"의 원금은 2027년 03월 26일에 일시 상환한다. 단, 상환기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 상환하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.발행회사가 원금 또는 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

상 환 기 한
2027년 03월 26일

청 약 기 일
2024년 03월 26일

납 입 기 일
2024년 03월 26일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 여의도중앙기업영업지원팀

회사고유번호
00254045

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2024년 02월 28일 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음.▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이며, 상장예정일은 2024년 03월 26일임.

주1) 본 사채는 2024년 03월 18일 09시에서 16시까지 금융투자협회 K-bond 프로그램을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률, 인수인의 인수수량 등이 결정될 예정입니다.

주2) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.

주3) 수요예측 결과에 따라 확정된 가산(차감)금리는 2024년 03월 20일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다. 상기 일정은 금리 협의 상황에 따라 일부 변동이 가능합니다.

주4) 상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액)은 예정 금액이며, 수요예측결과에 따라 제16-1회 및 제16-2회 무보증사채의 총액(전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액) 합계는 금 이천오백억원(\250,000,000,000) 이하의 범위 내에서 변경될 수 있고, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

(주2) 정정 후

[ 회 차 : 16-1]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
200,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익률(%)

-

모집 또는 매출가액
사채 전자등록총액의 100%

모집 또는 매출총액

200,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하고, 매 3개월마다 "본 사채"의 이율을 적용한 연간 이자의 1/4씩 분할 후급하여 아래의 이자지급기일에 지급한다. 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 이자를 지급하되, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

이자지급 기한
2024년 06월 26일, 2024년 09월 26일, 2024년 12월 26일, 2025년 03월 26일,2025년 06월 26일, 2025년 09월 26일, 2025년 12월 26일, 2026년 03월 26일.

신용평가 등급
평가회사명
한국신용평가(주) / NICE신용평가(주)

평가일자
2024년 03월 13일 / 2024년 03월 13일

평가결과등급
AA0 / AA0

대표주관회사
NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주), KB증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법

"본 사채"의 원금은 2026년 03월 26일에 일시 상환한다. 단, 상환기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 상환하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 발행회사가 원금 또는 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

상 환 기 한
2026년 03월 26일

청 약 기 일
2024년 03월 26일

납 입 기 일
2024년 03월 26일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 여의도중앙기업영업지원팀

회사고유번호
00254045

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2024년 02월 28일 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음.▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이며, 상장예정일은 2024년 03월 26일임.

주)

본

사채의
이자율
및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 한다.

[ 회 차 : 16-2]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
50,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익률(%)

-

모집 또는 매출가액
사채 전자등록총액의 100%

모집 또는 매출총액
50,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하고, 매 3개월마다 "본 사채"의 이율을 적용한 연간 이자의 1/4씩 분할 후급하여 아래의 이자지급기일에 지급한다. 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 이자를 지급하되, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

이자지급 기한
2024년 06월 26일, 2024년 09월 26일, 2024년 12월 26일, 2025년 03월 26일,2025년 06월 26일, 2025년 09월 26일, 2025년 12월 26일, 2026년 03월 26일,2026년 06월 26일, 2026년 09월 26일, 2026년 12월 26일, 2027년 03월 26일

신용평가 등급
평가회사명
한국신용평가(주) / NICE신용평가(주)

평가일자
2024년 03월 13일 / 2024년 03월 13일

평가결과등급
AA0 / AA0

대표주관회사
NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주), KB증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법
"본 사채"의 원금은 2027년 03월 26일에 일시 상환한다. 단, 상환기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 상환하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.발행회사가 원금 또는 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

상 환 기 한
2027년 03월 26일

청 약 기 일
2024년 03월 26일

납 입 기 일
2024년 03월 26일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 여의도중앙기업영업지원팀

회사고유번호
00254045

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2024년 02월 28일 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음.▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이며, 상장예정일은 2024년 03월 26일임.

주)

본
사채의
이자율 및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.45%p.를 가산한 이자율로 한다.

(주3) 정정 전(전략)공동대표주관회사인 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)는 합리적으로 판단하여 공모희망금리밴드를 제시하였으나 금리를 확정 또는 보장하는 것이 아니므로, 투자 결정을 위한 판단 및 수요예측 및 청약 시 참고사항으로 활용해야 하며, 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 "유효수요"와 차이가 있습니다. 수요예측 후 유효수요 및 금리는 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 대표주관회사의 수요예측지침에 의거하여 대표주관회사가 결정하며, 필요시 발행회사와 협의합니다. 수요예측결과를 반영한 정정신고서는 2024년 03월 20일에 공시할 예정입니다.
(주3) 정정 후(전략)공동대표주관회사인 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)는 합리적으로 판단하여 공모희망금리밴드를 제시하였으나 금리를 확정 또는 보장하는 것이 아니므로, 투자 결정을 위한 판단 및 수요예측 및 청약 시 참고사항으로 활용해야 하며, 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 "유효수요"와 차이가 있습니다. 수요예측 후 유효수요 및 금리는 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 대표주관회사의 수요예측지침에 의거하여 대표주관회사가 결정하며, 필요시 발행회사와 협의합니다.
(삭제)

다. 수요예측 결과(1) 수요예측 참여 내역

[회 차 : 제16-1회]

(단위 : 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적유*
거래실적무

건수
23
10
2
-
-
-
35

수량
3,400
1,400
200
-
-
-
5,000

경쟁률
2.27:1
0.93:1
0.13:1
-
-
-
3.33:1

주1) 경쟁률은 단순경쟁률로, 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임

주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

(*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회 차 : 제16-2회]

(단위 : 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적유*
거래실적무

건수
13
32
2
-
-
-
47

수량
2,010
2,380
300
-
-
-
4,690

경쟁률
4.02:1
4.76:1
0.60:1
-
-
-
9.38:1

주1) 경쟁률은 단순경쟁률로, 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임

주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

(*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(2) 수요예측 신청가격 분포

[회 차 : 제16-1회]

(단위 : bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-41
-
-
2
600
-
-
-
-
-
-
-
-
2
600
12.00%
600
12.00%
포함

-35
1
100
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
2
300
6.00%
900
18.00%
포함

-34
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
0.40%
920
18.40%
포함

-32
2
700
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
700
14.00%
1,620
32.40%
포함

-31
1
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
300
6.00%
1,920
38.40%
포함

-30
3
400
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3
400
8.00%
2,320
46.40%
포함

-27
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
0.40%
2,340
46.80%
포함

-24
2
400
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
400
8.00%
2,740
54.80%
포함

-23
2
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
4.00%
2,940
58.80%
포함

-20
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.00%
3,040
60.80%
포함

-17
-
-
2
330
-
-
-
-
-
-
-
-
2
330
6.60%
3,370
67.40%
포함

-16
-
-
2
220
-
-
-
-
-
-
-
-
2
220
4.40%
3,590
71.80%
포함

-15
3
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3
300
6.00%
3,890
77.80%
포함

-14
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.20%
3,900
78.00%
포함

-12
2
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
4.00%
4,100
82.00%
포함

-11
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.00%
4,200
84.00%
포함

-10
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.00%
4,300
86.00%
포함

-9
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
4.00%
4,500
90.00%
포함

-7
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.00%
4,600
92.00%
포함

-5
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
2.00%
4,700
94.00%
포함

0
1
100
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
2
200
4.00%
4,900
98.00%
포함

7
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.00%
5,000
100.00%
포함

합계
23
3,400
10
1,400
2
200
-
-
-
-
-
-
35
5,000
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회 차 : 제16-2회]

(단위 : bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-54
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
100
2.13%
포함

-50
-
-
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
4.26%
300
6.40%
포함

-49
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
0.43%
320
6.82%
포함

-46
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
420
8.96%
포함

-45
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
520
11.09%
포함

-43
2
500
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
3
530
11.30%
1,050
22.39%
포함

-41
1
100
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
4.26%
1,250
26.65%
포함

-40
-
-
2
220
-
-
-
-
-
-
-
-
2
220
4.69%
1,470
31.34%
포함

-38
2
300
1
100
1
200
-
-
-
-
-
-
4
600
12.79%
2,070
44.14%
포함

-37
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.21%
2,080
44.35%
포함

-35
1
100
3
320
-
-
-
-
-
-
-
-
4
420
8.96%
2,500
53.30%
포함

-32
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
2,600
55.44%
포함

-31
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
4.26%
2,800
59.70%
포함

-30
2
500
3
140
-
-
-
-
-
-
-
-
5
640
13.65%
3,440
73.35%
포함

-29
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.07%
3,490
74.41%
포함

-26
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.07%
3,540
75.48%
포함

-25
-
-
4
330
-
-
-
-
-
-
-
-
4
330
7.04%
3,870
82.52%
포함

-23
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.21%
3,880
82.73%
포함

-22
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
3,980
84.86%
포함

-20
-
-
2
120
1
100
-
-
-
-
-
-
3
220
4.69%
4,200
89.55%
포함

-16
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
0.43%
4,220
89.98%
포함

-15
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
4,320
92.11%
포함

-13
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
0.43%
4,340
92.54%
포함

-12
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.07%
4,390
93.60%
포함

-10
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
4,490
95.74%
포함

-6
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.07%
4,540
96.80%
포함

2
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
4,640
98.93%
포함

10
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.07%
4,690
100.00%
포함

합계
13
2,010
32
2,380
2
300
-
-
-
-
-
-
47
4,690
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(3) 수요예측 상세 분포 현황

[회 차 : 제16-1회]

(단위: bp, 억원)

수요예측 참여자
개별민평 대비 스프레드
합계

-41
-35
-34
-32
-31
-30
-27
-24
-23
-20
-17
-16
-15
-14
-12
-11
-10
-9
-7
-5
0
7

기관투자자 1
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300

기관투자자 2
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300

기관투자자 3
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 4
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 5
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 6
-
-
-
500
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
500

기관투자자 7
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 8
-
-
-
-
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300

기관투자자 9
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 10
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 11
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 12
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 13
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 14
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 15
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 16
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 17
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 18
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300

기관투자자 19
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
30
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
30

기관투자자 20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 21
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 22
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 23
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 24
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 25
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10
-
-
-
-
-
-
-
-
10

기관투자자 26
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 27
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 28
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 29
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
100

기관투자자 30
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
200

기관투자자 31
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
100

기관투자자 32
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
100

기관투자자 33
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
100

기관투자자 34
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
100

기관투자자 35
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
100

합계
600
300
20
700
300
400
20
400
200
100
330
220
300
10
200
100
100
200
100
100
200
100
5,000

누적합계
600
900
920
1,620
1,920
2,320
2,340
2,740
2,940
3,040
3,370
3,590
3,890
3,900
4,100
4,200
4,300
4,500
4,600
4,700
4,900
5,000
-

[회 차 : 제16-2회]

(단위: bp, 억원)

수요예측 참여자
개별민평 대비 스프레드
합계

-54
-50
-49
-46
-45
-43
-41
-40
-38
-37
-35
-32
-31
-30
-29
-26
-25
-23
-22
-20
-16
-15
-13
-12
-10
-6
2
10

기관투자자 1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 2
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 3
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 4
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 5
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 6
-
-
-
-
-
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300

기관투자자 7
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 8
-
-
-
-
-
30
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
30

기관투자자 9
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 10
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 11
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 12
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 13
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 14
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 15
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 16
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 17
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10

기관투자자 18
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 19
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 21
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 22
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 23
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 24
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300

기관투자자 25
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 26
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 27
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 28
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 29
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50

기관투자자 30
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50

기관투자자 31
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 32
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 33
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 34
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10

기관투자자 35
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10

기관투자자 36
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 37
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 38
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 39
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 40
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 41
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 42
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
20

기관투자자 43
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50
-
-
-
-
50

기관투자자 44
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
100

기관투자자 45
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50
-
-
50

기관투자자 46
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
100

기관투자자 47
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50
50

합계
100
200
20
100
100
530
200
220
600
10
420
100
200
640
50
50
330
10
100
220
20
100
20
50
100
50
100
50
4,690

누적합계
100
300
320
420
520
1,050
1,250
1,470
2,070
2,080
2,500
2,600
2,800
3,440
3,490
3,540
3,870
3,880
3,980
4,200
4,220
4,320
4,340
4,390
4,490
4,540
4,640
4,690
-

라. 유효수요의 범위, 산정근거

구 분
내 용

공모희망금리
[제 16-1회]수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.[제 16-2회]수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다..

유효수요의 정의
"유효수요"란, 공모금리 결정 시, 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 물량

유효수요 판단기준 및 판단근거
① 금번 발행과 관련하여 발행회사와 공동대표주관회사는 공모희망금리 산정시 공모희망금리 결정과 관련하여 민간채권평가사의 평가금리, 최근 동일 신용등급 회사채의 스프레드 동향, 기 발행 회사채 유통현황 및 채권시장 동향 등을 고려하여 결정하였습니다. 자세한 내용은 상기 가.~나. 항목을 참고하시기 바랍니다.② 본 사채의 유효수요는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 공동대표주관회사의 내부 지침에 근거하여 발행회사와 공동대표주관회사가 협의하여 결정하였습니다. 각각의 수요예측 참여자가 제시한 금리에는 발행회사와 공동대표주관회사가 고려한 위험(발행회사의 산업 및 재무 상황, 금리 및 스프레드 전망) 등이 종합적으로 반영되어 있을 것이라고 판단하였으며, 이에 참여한 모든 건을 유효수요로 정의하였습니다.③ 본 사채의 수요예측 결과 기관투자자의 수요예측 신청현황은 아래와 같습니다.[제16-1회]- 총 참여신청금액 : 5,000억원- 총 참여신청범위 : -0.41%p. ~ +0.07%p.- 총 참여신청건수 : 35건- 유효수요내 참여신청금액 : 5,000억원- 유효수요내 참여신청건수 : 35건[제16-2회]- 총 참여신청금액 : 4,690억원- 총 참여신청범위 : -0.54%p. ~ +0.10%p.- 총 참여신청건수 : 47건- 유효수요내 참여신청금액 : 4,690억원- 유효수요내 참여신청건수 : 47건

발행금리 결정에대한 수요예측 결과의 반영 내용

공동대표주관회사는 유효수요의 범위를 산정함에 있어 2024년 03월 18일 실시된 수요예측 결과를 고려하여 "누적도수"의 개념을 사용하였으며, 발행금액과 발행금리는 발행회사와 공동대표주관회사가 최종 협의하여 결정되었습니다.발행회사 및 공동대표주관회사의 협의를 통해 제16-1회 2,000억원(2년 만기) 및 제16-2회 500억원(3년 만기) 총 2,500억원을 발행하기로 최종 결정하였습니다. '본 사채'에 적용할 이자율은 아래와 같습니다. [주식회사 메리츠금융지주 제16-1회 무기명식 이권부 무보증사채]

본

사채의
이자율
및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 한다.[주식회사 메리츠금융지주 제16-2회 무기명식 이권부 무보증사채]

본
사채의
이자율 및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.45%p.를 가산한 이자율로 한다.

(주4) 정정 전

가. 사채의 인수

[ 제16-1회 ]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율

NH투자증권(주)
00120182
서울특별시 영등포구 여의대로 108
50,000,000,000
0.20%
총액인수

신한투자증권(주)
00138321
서울특별시 영등포구 여의대로 70
50,000,000,000
0.20%
총액인수

한국투자증권(주)
00160144
서울시 영등포구 의사당대로 88
50,000,000,000
0.20%
총액인수

주) 상기 기재된 인수금액은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제16-1회 및 제16-2회 무보증 사채의 발행총액은 대표주관회사와 협의에 의해 금 이천오백억원(\250,000,000,000) 이하의 범위 내에서 변동될 수 있으며, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

[ 제16-2회 ]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율

KB증권(주)
00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
50,000,000,000
0.20%
총액인수

주) 상기 기재된 인수금액은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제16-1회 및 제16-2회 무보증 사채의 발행총액은 대표주관회사와 협의에 의해 금 이천오백억원(\250,000,000,000) 이하의 범위 내에서 변동될 수 있으며, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

나. 사채의 관리계약

[ 제16-1회 ]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
관리금액 및 수수료
관리조건

명칭
고유번호
관리금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
150,000,000,000
4,500,000
-

주) 본사채는 2024년 03월 18일 09시에서 16시까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램을 통해 실시하는 수요예측결과에 따라 전자등록총액이 결정되고, 이에 따라 사채관리금액이 조정될 수 있습니다.

[ 제16-2회 ]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
관리금액 및 수수료
관리조건

명칭
고유번호
관리금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
50,000,000,000
1,500,000
-

주) 본사채는 2024년 03월 18일 09시에서 16시까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램을 통해 실시하는 수요예측결과에 따라 전자등록총액이 결정되고, 이에 따라 사채관리금액이 조정될 수 있습니다.

(후략)
(주4) 정정 후

가. 사채의 인수

[ 제16-1회 ]
(단위 : 원)

인수인
주 소

인수금액 및
수수료

인수조건

명칭
고유번호
인수금액

수수료
(정액)

NH투자증권(주)
00120182
서울특별시 영등포구 여의대로 108
60,000,000,000
125,000,000
총액인수

신한투자증권(주)
00138321
서울특별시 영등포구 여의대로 70
70,000,000,000

125,000,000

총액인수

한국투자증권(주)
00160144
서울시 영등포구 의사당대로 88
70,000,000,000

125,000,000

총액인수

(삭제)

[ 제16-2회 ]
(단위 : 원)

인수인
주 소

인수금액 및
수수료

인수조건

명칭
고유번호
인수금액

수수료
(정액)

KB증권(주)
00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
50,000,000,000

125,000,000

총액인수

(삭제)

나. 사채의 관리계약

[ 제16-1회 ]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
관리금액 및 수수료
관리조건

명칭
고유번호
관리금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
200,000,000,000
4,800,000
-

(삭제)

[ 제16-2회 ]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
관리금액 및 수수료
관리조건

명칭
고유번호
관리금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
50,000,000,000
1,200,000
-

(삭제)

(후략)

(주5) 정정 전

가. 일반적인 사항

(단위 : 원)

회 차
금 액
만 기 일
연리이자율
옵션관련사항

제16-1회 무보증사채
150,000,000,000
2026년 03월 26일
(주2)
-

제16-2회 무보증사채
50,000,000,000
2027년 03월 26일
(주3)
-

주1) 본 사채는 2024년 03월 18일 09시에서 16시까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX를 통해 실시(단, 불가피한 상황이 발생할 경우 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 협의하여 수요예측 방법을 결정)하는 수요예측결과에 따라 결정할 예정입니다.

주2) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.

주3) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.

주4) 상기에 기재되어 있는 발행금액은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제16-1회 및 제16-2회 무보증 사채의 발행총액은 대표주관회사와 협의에 의해 금 이천오백억원(\250,000,000,000) 이하의 범위 내에서 변동될 수 있습니다.

주5) 수요예측 결과에 따라 확정된 가산(차감)금리는 2024년 03월 20일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다. 상기 일정은 금리 협의 상황에 따라 일부 변동이 가능합니다.

(후략)
(주5) 정정 후

가. 일반적인 사항

(단위 : 원)

회 차
금 액
만 기 일
연리이자율
옵션관련사항

제16-1회 무보증사채
200,000,000,000
2026년 03월 26일
(주1)
-

제16-2회 무보증사채
50,000,000,000
2027년 03월 26일
(주2)
-

주1)
본

사채의
이자율
및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 한다.

주2)
본
사채의
이자율 및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.45%p.를 가산한 이자율로 한다.

(후략)

(주6) 정정 전

가. 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[ 제16-1회 ]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
관리금액 및 수수료
관리조건

명칭
고유번호
관리금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
150,000,000,000
4,500,000
-

주) 본 사채의 위탁금액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 사채관리 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

[ 제16-2회 ]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
관리금액 및 수수료
관리조건

명칭
고유번호
관리금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
50,000,000,000
1,500,000
-

주) 본 사채의 위탁금액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 사채관리 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

(후략)

(주6) 정정 후

가. 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[ 제16-1회 ]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
관리금액 및 수수료
관리조건

명칭
고유번호
관리금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
200,000,000,000
4,800,000
-

(삭제)

[ 제16-2회 ]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
관리금액 및 수수료
관리조건

명칭
고유번호
관리금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
50,000,000,000
1,200,000
-

(삭제)

(후략)

(주7) 정정 전

가. 자금조달금액

[회 차 : 16-1]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
150,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
458,220,000

순 수 입 금 [ (1)-(2) ]
149,541,780,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

[회 차 : 16-2]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
50,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
159,220,000

순 수 입 금 [ (1)-(2) ]
49,840,780,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

나. 발행제비용의 내역

[회 차 : 16-1]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
90,000,000
전자등록총액 × 0.06%(1년 초과 2년 이하)

인수수수료
300,000,000
전자등록총액 × 0.20%

사채관리수수료
4,500,000
정액지급

신평수수료
61,500,000
NICE신용평가㈜, 한국신용평가㈜ (VAT미포함)

상장수수료
1,500,000
1,000억원 이상 ~ 2,000억원 미만

연부과금
200,000
1년당 100,000원(최대 50만원)

등록수수료
500,000
전자등록총액 × 0.001% (최대 50만원)

표준코드수수료
20,000
건당 20,000원

합 계
458,220,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

[회 차 : 16-2]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
35,000,000
전자등록총액 × 0.07%(2년 초과)

인수수수료
100,000,000
전자등록총액 × 0.20%

사채관리수수료
1,500,000
정액지급

신평수수료
20,500,000
NICE신용평가㈜, 한국신용평가㈜ (VAT미포함)

상장수수료
1,400,000
500억원 이상 ~ 1,000억원 미만

연부과금
300,000
1년당 100,000원(최대 50만원)

등록수수료
500,000
전자등록총액 × 0.001% (최대 50만원)

표준코드수수료
20,000
건당 20,000원

합 계
159,220,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

다. 자금사용목적

회차 :
16-1
(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
150,000,000,000
-
-
150,000,000,000
-

(주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

회차 :
16-2
(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
50,000,000,000
-
-
50,000,000,000
-

(주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

라. 자금의 세부사용 내역금번 당사가 제 16-1, 제 16-2회 무보증사채 발행을 통해 조달하는 자금 총 2,000억원은 채무상환 자금으로 사용할 예정입니다.

(단위: 백만원, %)

구분
발행일
만기일
이자율(%)
금액
비고

제11회 무보증사채
2021.04.22
2024.04.22
1.60
100,000
만기일시상환

제15-1회 무보증사채
2022.10.07
2024.04.05
5.87
150,000
만기일시상환

(주7) 정정 후

가. 자금조달금액

[회 차 : 16-1]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
200,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
608,080,000

순 수 입 금 [ (1)-(2) ]
199,391,920,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

[회 차 : 16-2]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
50,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
158,660,000

순 수 입 금 [ (1)-(2) ]
49,841,340,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

나. 발행제비용의 내역

[회 차 : 16-1]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
120,000,000
전자등록총액 × 0.06%(1년 초과 2년 이하)

인수수수료
400,000,000
정액지급

사채관리수수료
4,800,000
정액지급

신평수수료
80,960,000

NICE신용평가㈜, 한국신용평가㈜ (VAT
포함)

상장수수료
1,600,000

2,000억원
이상 ~
5,000억원
미만

연부과금
200,000
1년당 100,000원(최대 50만원)

등록수수료
500,000
전자등록총액 × 0.001% (최대 50만원)

표준코드수수료
20,000
건당 20,000원

합 계
608,080,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

[회 차 : 16-2]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
35,000,000
전자등록총액 × 0.07%(2년 초과)

인수수수료
100,000,000

정액지급

사채관리수수료
1,200,000
정액지급

신평수수료
20,240,000

NICE신용평가㈜, 한국신용평가㈜ (VAT
포함)

상장수수료
1,400,000
500억원 이상 ~ 1,000억원 미만

연부과금
300,000
1년당 100,000원(최대 50만원)

등록수수료
500,000
전자등록총액 × 0.001% (최대 50만원)

표준코드수수료
20,000
건당 20,000원

합 계
158,660,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

다. 자금사용목적

회차 :
16-1
(기준일 :

2024년 03월
19일

)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
200,000,000,000
-
-
200,000,000,000
-

(주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

회차 :
16-2
(기준일 :

2024년 03월
19일

)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
50,000,000,000
-
-
50,000,000,000
-

(주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

라. 자금의 세부사용 내역금번 당사가 제 16-1, 제 16-2회 무보증사채 발행을 통해 조달하는 자금 총
2,500
억원은 채무상환 자금으로 사용할 예정입니다.

(단위: 백만원, %)

구분
발행일
만기일
이자율(%)
금액
비고

제11회 무보증사채
2021.04.22
2024.04.22
1.60
100,000
만기일시상환

제15-1회 무보증사채
2022.10.07
2024.04.05
5.87
150,000
만기일시상환

【 대표이사 등의 확인 】

메리츠금융지주16회_대표이사등의 확인서명_240320.jpg
메리츠금융지주16회_대표이사등의 확인서명_240320

증 권 신 고 서

( 채 무 증 권 )

[증권신고서 제출 및 정정 연혁]

제출일자
문서명
비고

2024년 03월 14일
증권신고서(채무증권)
최초 제출

2024년 03월 20일
[기재정정]증권신고서(채무증권)

수요예측 결과 반영 및 기재정정
(파란색)

금융위원회 귀중
2024년 03월 14일

회 사 명 :
주식회사 메리츠금융지주

대 표 이 사 :
김 용 범

본 점 소 재 지 :
서울특별시 강남구 강남대로 382

(전 화) 02) 2018 - 6868

(홈페이지) http://www.meritzgroup.com

작 성 책 임 자 :
(직 책) 경영지원실장 (성 명) 이 동 진

(전 화) 02-2018-6824

모집 또는 매출 증권의 종류 및 수 :
(주)메리츠금융지주 제16-1회 무기명식 이권부 무보증사채 (주)메리츠금융지주 제16-2회 무기명식 이권부 무보증사채

모집 또는 매출총액 :
250,000,000,000
원

증권신고서 및 투자설명서 열람장소

가. 증권신고서

전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

나. 투자설명서

전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

서면문서 : (주)메리츠금융지주 - 서울특별시 강남구 강남대로 382 NH투자증권(주) - 서울특별시 영등포구 여의대로 108 신한투자증권(주) - 서울특별시 영등포구 여의대로 70 한국투자증권(주) - 서울특별시 영등포구 의사당대로 88 KB증권(주) - 서울특별시 영등포구 여의나루로 50

【 대표이사 등의 확인 】

메리츠금융지주16회_대표이사등의 확인서명_240314.jpg
메리츠금융지주16회_대표이사등의 확인서명_240314

요약정보

1. 핵심투자위험

하단의 핵심투자위험은 증권신고서 본문에 기재된 투자위험요소 중 중요한 항목만을 투자자의 이해도 제고를 위하여 간단ㆍ명료하게 요약한 것입니다. 자세한 투자위험요소는 "본문-제1부 모집 또는 매출에 관한 사항-Ⅲ. 투자위험요소"에 기재되어 있으니 참고하시기 바랍니다.

구 분
내 용

사업위험

가. 금융지주회사로서의 위험
당사는 금융지주회사로 금융지주회사는 관련 법률에 의해 자회사에 대한 자금지원, 자회사에 대한 출자지원 및 관리 등 자회사의 경영관리 업무와 그에 부수하는 업무 외에 다른 영리 목적의 업무를 영위할 수 없습니다. 따라서
자회사의 경쟁력 및 영업실적에 의해 회사의 경쟁력과 수익에 직접적인 영향을 받습니다. 증권신고서 제출일 기준 당사의 자회사는 메리츠화재해상보험(주), 메리츠증권(주) 등 3개사이며,
당사의 위험을 검토하기 위해서는 자회사 및 주요 종속회사의 영업 현황에 대한 포괄적인 검토가 필요하오니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

가-1. 손해보험업 사업 위험(메리츠화재해상보험(주))손해보험업은
보험영업 위험, 자산운용 위험, 유동성 위험이 존재하며,
만약, 리스크관리 시스템과 정책 및 절차를 효율적으로 운용하지 못한다면 리스크 증가를 경감시키지 못할 가능성이 있습니다. 이로 인해 손해보험사의 사업과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 2023년 3분기말 기준 국내 손해보회사의 운용자산은 전년 동기 대비 2.7% 성장하여 약 300조를 기록하였으나, 운용자산이익률은 금리 변동성에 따라 2.6%로 전년 동기 대비 -0.6%p. 감소하였습니다. 또한, 2023년 3분기말 기준 손해보험시장은 전년 동기 대비 9.0% 성장하여 약 79.5조원의 원수보험료를 거수하였습
니다.
하지만 장기보험의 성장률 둔화가 지속될 경우 당사의 수익성 또한 악화될 수있습니다. 한편 손해보험업은 내수산업 성격을 띠고 있어 국내 경기 변동에 영향을 크게 받습니다. 글로벌 경기 변동에 민감한 국내 경기의 특성을 고려할때,
미국 등 선진국의 통화정책,중동과 유럽의 정치적 불안정 등 글로벌 경제의 불확실성에 따라 국내경기의 회복 및 경제성장이 제한될 가능성이 있으며, 이 경우 당사의 수익성이 악화될 가능성을 배제할 수 없으니
, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.
가-2. 금융투자업 사업 위험(메리츠증권(주))일반적으로, 금융투자업은 증시가 호황일 때 거래대금 증가에 기인한 수수료수익 증가로 수익성이 향상됩니다. KOSPI지수는 2020년에는 세계적인 COVID-19의 유행으로 KOSPI지수가 1,400선까지 하락하기도 하였으나, 2021년 6월 16일 장중 사상 처음으로 KOSPI지수가 3,316을 기록하였습니다. 이후 지수가 하락 반전하며 2022년 9월 KOSPI지수는 2,100선까지 하락하였습니다. 2023년에는 국내 경기 부진 속에서도 KOSPI지수는 이차전지 등 일부 섹터 주가 상승에 따라 2,600선까지 올라가며 상반기 반등 흐름을 보였으나, 하반기 들어 인플레이션 압력 뿐만 아니라 글로벌 기준금리 인상 영향으로 시장 금리가 급등하면서 KOSPI지수도 2,200선까지 하락하였습니다. 2024년 3월 기준 KOSPI지수는 2,600선에서 등락하고 있습니다. 이러한 높은 등락폭을 보여주는
불안정한 시장 추세가 지속될 경우, 주식시장에 대한 투자 수요가 위축되어 당사의 수익성이 악화될 가능성이 있습니다
. 금융투자회사의 자산은 평균적으로 약 50% 이상이 증권에 투자되고 있는 바, 향후
예상치를 벗어나는 급격한 시장변동이 발생하는 경우, 증권 관련 손실이 발생하여 당사의 수익성이 악화될 가능성이 존재합니다. 금융투자업은 저금리 상황에서 파생결합증권이 상대적으로 높은 수익을 기대할 수 있는 투자처로 인식되어 그 수요가 증가함에 따라 파생결합증권(ELS, ELB, DLS, DLB 포함) 발행잔액이 2010년말 22.4조원에서 2023년 3분기 94.0조원으로 크게 증가하였습니다.
향후 예상치 못한 수준으로 금융시장변동성이 확대되거나 운용 채권에서의 부실이 발생할 경우, 대규모 환매 사태가 발생할 경우 또는 금융감독원의 규제 방향에 따라 금융투자회사의 자산건전성과 유동성에 부정적인 영향을 줄 수 있는 바, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

가-3. 여신전문금융업 사업 위험(메리츠캐피탈(주))여신전문금융업은 진입장벽이 거의 없는 한정된 국내시장에서, 약 120개의 회사가 경쟁을 하고 있습니다. 따라서, 향후
과도한 경쟁으로 산업의 전반적인 수익성이 악화될 가능성을 배제할 수 없습니다. 또한, 여신전문금융업 회사들이 보유한 채권은 부동산 등 실물경기와 밀접한 영향을 가지고 있기 때문에
국내경기 상황이 악화될 경우 보유채권의 부실화로 수익성이 악화될 가능성이 존재합니다.

나. 제반 규제제도의 변화에 따른 위험
금융업은 대표적인 규제 산업으로 관련 법규 및 제도변화에 따라 자산건전성,수익성 등 경영전반에 걸쳐 영향을 받게 됩니다.
금융지주회사는 금융 자회사로구성되기 때문에 자회사의 영업부문에 대한 법규 및 제도 변화에 따른 자회사의 경영 여건의 변화에 영향을 받게 됩니다. 따라서 투자 시 금융지주회사의 자회사 별 영업부문에 대한 법규 및 제도 변화와 그 영향에 대해서 충분히 검토하시고 투자판단에 임하시기 바랍니다.
나-1. 손해보험업 규제제도의 변화에 따른 위험
손해보험업은 규제산업으로 손해보험회사들이 관련 법규 및 2023년부터 도입된 IFRS17 및 新지급여력비율 (K-ICS)등의 재무건전성 관리에 적절하게 대처하지 못할 경우 영업활동 및 재무 현황에 부정적인 영향을 받을 수 있습
니다.
2023년 1월 새롭게 적용된 IFRS17의 도입으로 ① 보험부채 시가평가 도입, ② 보험수익 인식방법의 변화, ③ 회계상 이익의 표시방법이 변경되었습니다. 이로 인해
손해보험사들은 재무건전성 및 손익구조의 변동성이 급격히 확대되어 재무구조 및 수익성에 부정적인 영향을 초래할 것으로 예상되며, 자본 확충을 위해 다양한 조치(자본인정증권의 발행, 잉여금의 유보, 자산 매각및 증자 등)를 취할 것으로 예상됩니다. 이처럼
감독당국의 자본건전성 규제강화와 더불어 IFRS17 도입 등 회계기준의 변경 영향으로 인하여 보험회사의 재무구조 및 수익성이 악화될 가능성이 존재합니다. 한편, IFRS17 도입과 더불어 新지급여력제도(K-ICS) 또한 2023년 적용되기 시작했습니다. RBC제도와 동일하게 요구자본 대비 가용자본으로 측정되나, 가용자본의 자본성 요건이 강화되고, 요구자본 산출 시 신뢰수준이 상향 조정되고, 신규 리스크가 추가되는 등 측정 방식의 변경에 따른 지급여력비율의 변화가 예상됩니다.
당사는 향후 IFRS17과 新지급여력제도(K-ICS)의 변경에 대하여 주의 깊게 모니터링 할 계획이며, 제도 변경 영향으로 인하여 추후 보험회사의 재무구조 및 수익성이 변경될 가능성이 존재하니, 투자자 여러분들께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

나-2. 금융투자업 규제제도의 변화에 따른 위험2016년 도입된 NCR 개선 방안과 레버리지비율 규제에 따라 향후
대형 금융투자회사의 투자여력이 상대적으로 확대되어 투자은행업무, PI, 해외사업 등에 대한 활발한 영업이 가능해지는 반면, 중ㆍ소형 금융투자업자들은 영업활동에 제약이 따를 가능성이 있을 뿐아니라, 자금여력을 필요로 하는 파생상품 운용, M&A중개 등 대형 금융투자회사 대비 열위에 놓일 가능성이 있습니다.
투자 시 이와 같은 제도변화의 내용 그로 인해 파생되는 금융투자업계의 구조 개편 내용을 숙지하시고 투자에 임하시기 바랍니다.
나-3. 여신전문금융업 규제제도의 변화에 따른 위험
여신전문금융회사는 여신전문금융업법, 여신전문금융업감독규정 등을 통해 금융당국의 규제를 받고 있으며, 대부분의 금융업종과 동일하게 규제 리스크에 노출되어 있습니다. 규제는 단기적으로 여신전문금융회사의 대손충당금 적립률 변경 등을 통해 수익성에 영향을 미칠 수 있으며, 중장기적으로는 여신전문금융회사의 사업 및 재무구조 등에 영향을 미칠 수 있으니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.
다. 글로벌 금융환경 변화에 따른 위험
글로벌 금융환경의 변화는 국내 금융기관 및 국내 경제에 영향을 줄 것으로 예상되며, 이에 따라 금융기관들의 유동성 위험 및 자산의 신용위험이 증대될가능성이 존재하오니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.
라. 인수합병 및 경쟁심화 위험금융회사들은 대형화, 다각화 및 영업시너지 창출을 위해 인수합병을 추진하고 있으며, 이에 따라 금융산업의 구조가 재편되면서 경쟁이 더욱 치열해질 것으로 예상됩니다. 이러한 경쟁심화는 수익성 악화로 연결될 수 있습니다.
마. 정보통신 기술 관련 사고 발생 가능성
금융산업은 IT 의존도가 큰 산업으로 관련 시스템에 적절한 관리가 필요하며 운영 IT시스템에 문제가 발생할 경우 재무적, 비재무적 손실
을 입을 수 있습니다. 특히 최근 개인정보 유출 등 다양한 유형의 보안사고가 발생하고 있으며,
당사는 내부보안강화와 고객정보 통제 절차 강화 등의 전사적 노력을 기울여 고객 정보 유출을 최대한 차단
하고 있습니다. 하지만 향후
유사한 사고가 발생할 경우 평판 저하, 감독당국에 의한 제재조치 등 영향을 받을 가능성을 완전히 배제할 수 없습니다.

바. 핀테크 산업의 도입 및 성장
4차 산업혁명에 따른 혁신기술의 발달로, 기술과 금융을 결합한 새로운 금융서비스인 핀테크(Fintech:Financial+Technology)가 금융산업의 구조를 근본적으로 변화시키고 있습니다. 금융위원회는 2015년 5월 6일 제3차 규제개혁장관회의에서 '핀테크 산업 활성화 방안'을 발표하였고, 2015년 12월부터 은행을 중심으로, 핀테크 산업 필수 요건인 비대면 실명인증 제도가 시행되었습니다. 또한, 2018년 3월 '핀테크 혁신 활성화 방안'을 발표하였으며, 금융혁신 달성을 위하여 1) 혁신적 금융서비스 실험·지원, 2) 금융권 서비스 고도화, 3) 핀테크 시장 확대, 4) 핀테크 혁신 리스크 대응의 4가지 정책방향을 제시했습니다. 2018년 10월에는 '핀테크 등 금융혁신을 위한 규제 개혁 T/F'를 출범하며 핀테크 활성화를 위한 규제혁신을 진행하고 있으며, 금융위원회는 2019년 1월 핀테크 활성화에 대한 체계적인 집중지원을 위해 6대 추진전략(①금융규제 샌드박스 적극운영, ②낡은 규제 혁파, ③핀테크 투자확대, ④신산업분야 육성, ⑤글로벌 진출 지원, ⑥디지털 금융ㆍ보안 강화)을 수립하고, 2019년 10월에는 핀테크 활성화를 위한 규제혁신의 추진방안에 대해 발표하였습니다. 이어서 금융감독원은 2019년 12월 '핀테크 스케일업 추진전략'에 대하여 발표하였습니다. 2020년 1월 데이터 3법(개인정보보호법, 정보통신망법, 신용정보법) 시행령 개정안이 국회 본회의를 통과하면서 2020년 8월 5일 시행되었습니다. 데이터 3법의 주요 개정사항은 안전한 데이터 결합 절차 마련, 가명정보 안정성 강화, 개인정보 관련 시행령 일원화, 금융분야 마이데이터 산업 육성 등입니다. 데이터 3법 시행령에 따른 '마이데이터' 시대가 도래할 경우 개인정보를 고객 동의하에 핀테크 회사 등에 제공하게 되어 이에 따른 업계 대책 마련과 함께 사업 전략 방향 수립 등이 필요하게 됩니다. 이러한 핀테크 사업으로 기존 은행들의 핀테크 기술을 활용한 새로운 금융서비스 창출을 가능할 수 있게 하는 기회가 생긴 반면,
비금융 기업도 핀테크 시장에 진출이 가능하게 되어 금융지주회사들은 새로운 금융환경에 직면하게 될 수도 있습니다.이런 상황에서 금융산업내 또 다른 경쟁을 심화시킬 수 있으므로 이 점 투자에 유의하시기 바랍니다.
사. 배당수익 및 수수료수익 감소 가능성에 따른 위험
당사는 금융지주회사법에 따라 자회사의 경영관리업무와 그에 부수하는 업무만을 수행하는 금융지주회사이며 현금 유입의 주된 원천은 자회사로부터 수취하는 배당
입니다. 따라서
당사의 자회사가 수익성이 급격히 저하되거나, 자본건전성 훼손 등이 발생할 경우, 당사에 대한 배당의 규모가 감소할 가능성
을 배제할 수 없습니다.

아. 자금세탁방지 의무 강화에 따른 위험
금융회사의 자금세탁방지 의무가 국제적으로 강화되고 있습니다. 최근 국제기구와 미국 금융당국의 검사 중점은
자금세탁방지체계의 형식적 준수가 아닌 실질적 운영 효과성을 집중적으로 평가하는 추세
입니다.
평가결과는 금융업의 대외경쟁력과 직결 되어 금융회사들 입장에서는 위협요인이며, 주요국의 제재조치 강화로 자금세탁규제 금융기관의 건정성을 악화
시킬 수 있습니다.

회사위험

가. 이중레버리지비율 및 부채비율에 따른 위험
당사는 금융지주회사로서, 금융감독원이 설정한 기준에 따라 이중레버리지비율 및 부채비율을 평가하여 경영등급을 부여받습니다.
당사의 2023년 3분기말 별도기준 부채비율 및 이중레버리지비율은 각각
36.1%
및
118.4%
이며,
이는 금융지주회사 경영등급상 각 "양호" 및 "우수" 에 해당
하는 수준입니다.
향후 자회사 지원을 위한 외부차입 및 추가 출자가 이루어질 경우 당사의 이중레버리지비율 및 부채비율이 상승할 가능성이 있으니
투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

나. 수익성 변동 위험
당사는 2023년말 연결기준 총자산 약 103.2조원(전년 동기 대비 16.0% 증가), 당기순이익 약 2.2조원(전년 동기 대비 3.6% 증가) 규모의 순수금융지주회사로서
주요 자회사인 메리츠화재해상보험(주), 메리츠증권(주) 및 손자회사인 메리츠캐피탈(주)의 영업실적이 당사의 수익성에 영향을 미치게 됩니다. 따라서
당사 자회사의 영업실적에 대한 지속적인 모니터링이 필요한 바, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

나-1. 메리츠화재해상보험(주)의 수익 변동성 위험 메리츠화재해상보험(주)의 전체 수입보험료에서 장기보험료가 2023년말 기준 84.2%를 차지하고 있습니다. 이에 따라
업계 장기보험 성장률의 둔화가 지속될 경우 메리츠화재해상보험(주)의 수익성이 악화될 가능성을 배제할 수 없습니다. 자동차보험의 경우, 자동차보험 손해율 안정화에 따라 자동차 보험료가 인하되었으며, 온라인채널을 통한 판매가 확대되면서 자동차보험의 가격 민감도가 높아지면서
자동차보험 원수보험료 성장성이 크게 둔화되었습니다. 이에 2022년말 기준 자동차보험 원수보험료는 전년 동기 대비 2.4% 증가하였으며,
2023년 3분기 기준 전년동기 대비 1.5% 증가하였습니다
.한편 온라인 채널을 통합
자동차보험 가입 증가에 따라 자동차보험의 가격 민감도는 더욱 높아지고 있으며, 향후 자동차 대수가 큰 폭으로 증가하지 않는 한 보험료 성장을 제한하는 요인이 될 수 있으며,
손해율이 추가적으로 상승하는 경우에는 손해보험사의 성장성과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있습니다.
향후 보험영업이익이 축소되거나 투자영업이익의 규모가 감소하여, 투자영업이익이 보험영업이익의 적자를 상쇄하지못하는 경우 메리츠화재해상보험(주)의 영업이익 및 당기순이익이 감소할 가능성이 존재하오니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

나-2. 메리츠증권(주)의 수익 변동성 위험
메리츠종합금융증권(주)는 종금 라이센스가 만료됨에 따라 2020년 4월 6일 메리츠증권(주)로 사명을 변경하였습니
다.
메리츠증권(주)의 당기순이익 규모는 2015년까지 큰 폭으로 증가하였으며 ROA또한 상승하는 추세를 보였습니다. 2016년에는 증권업계가 전반적인 실적부진을 기록한 가운데 동사의 당기순이익 및 ROA 역시 하락하였습니다. 반면 FY2017 및 FY2018, FY2019에는 글로벌 경기의 회복기조 속에서 동사를 포함한 증권업계 전반의 순이익 및 ROA가 전년 동기대비 개선되는 흐름을 나타내었습니다. FY2019까지 동사의 당기순이익은 전년 동기 대비 27.8% 상승하였습니다. 그러나, 2020년 03월 WHO의 코로나19 팬데믹 선언과 함께 전세계 금융시장이 영향을 받게되자, 한국증시에 대한 외국인의 매도가 이어지며 2020년 03월 19일 종가 기준 코스피 1,457, 코스닥 428까지 급락하였으며 이후 코로나19의 국내 신규 확진자수의 감소에 따라 개인 매수세를 기반으로 2021년 06월 30일 종가 기준 KOSPI지수는 3,296.68, KOSDAQ 지수는 1,029.96으로 사상 최고 수준을 기록하는 등 주식시장의 호황기로 인해 FY2021.3Q 당기순이익은 전년 동기대비 41.0% 증가하였습니다. 코로나 종식 후 각국 정부 및 중앙은행의 적극적인 정책대응으로 예상보다 빠른 회복을 하며
FY2022년 연결기준 당기순이익은 8,281억원으로 전년 대비 5.8% 증가하였으나, 북미 부채한도 상향, 러시아-우크라이나 전쟁의 장기화, 지속되는 공급차질 및 금리 변동성등 경기에 대한 불확실성 공존으로 FY 2023년 연결기준 동사의 당기순이익은 5,900억원으로 전년동기 대비 28.8% 감소하였습니다. 메리츠증권(주)는 지점 축소 등 고객 영업망이 줄어들면서 위탁매매손익은 정체된 모습을 보이고 있으나, IB부문 사업 확대와 운용자산 증가로 우수한 수익성을 유지하고 있습니다. 별도 기준 2023년 3Q 메리츠증권(주)의 영업수익은 약 33조 8,630억원으로 전년 동기 대비 -19.3% 감소하였으며, 영업이익은 약 4,784억원으로 전년 동기 대비 -25.9% 감소하였습니다. 증권업종의 특성을 고려할 때, 메리츠증권(주)의 수익성은 국내 및 해외 경제동향, 주식 거래대금, 금리, 펀드설정 규모 등 개별 증권사가 통제할 수 없는 외부 거시경제 환경의 영향으로 악화될 가능성이 존재하오니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

나-3. 메리츠캐피탈(주)의 수익 변동성 위험
메리츠캐피탈(주)의 영업자산은 오토론, 오토리스 등 자동차금융을 중심으로 한 소비자금융자산과 기업일반대출, 부동산PF대출 등 기업금융자산으로 구성되어 있습니다.

오토론, 오토리스 등 자동차금융 부문은 경쟁이 치열한 부문이며, 메리츠캐피탈(주)의 경우 Non-captive 업체로 향후 수요 및 마진확보에 어려움을 겪을 가능성을 배제할 수 없습니다. 현재 업무비중이 가장 큰 자동차금융의 경우 회복이 지연되고 있으며 경기둔화로 부실자산의 발생 가능성이 높아지고 전기 대비 대손비용이 높아질 것으로 예상됩니다. 한편 메리츠캐피탈(주)는 당사의 권면보증부 자금조달에서 점차 자체신용도를 기반으로 한 외부자금조달을 늘려가고 있으며, 이에 따라 자본조달비용 증가로 수익성이 저하될 가능성이 존재합니다.

다. 자산건전성 관련 위험금융지주회사의 자산건전성은 자회사의 수익성뿐만 아니라 재무상황과도 밀접한 관계를 가지고 있습니다.
당사의 경우 주요 자회사인 메리츠화재해상보험(주), 메리츠증권(주)의 자산건전성이 큰 영향을 주고 있습니다.

다-1. 메리츠화재해상보험(주)의 자산건전성 관련 위험
메리츠화재해상보험(주)의 운용자산은

FY2023 3Q 기준 34.5조원으로, 이 중 국공채 등 실질적 무위험자산의 비중은 약 26.1% 수준(전기말 대비 6.21%p. 감소)이며, 운용자산의 8.98%를 차지하는 회사채 및 금융채는 우량채권 중심으로 구성되어 있습니다. 메리츠화재해상보험(주)의 가중부실자산비율은 0.20%로 업계평균 0.15% 보다 높은 수치를 보이고 있으나, 사전 리스크 심사 및 사후 리스크 관리 등을 바탕으로 관리를 지속하고 있습니다. 한편,

FY2023말 기준 메리츠화재해상보험(주)의 대출채권 가운데 중소기업이 차지하는 비중은 약 91.5% 수준으로 상당하여, 향후 국내외 경기의 급격한 변화 발생시 대기업 대비 상대적으로 급격한 경기변동에 취약한 중소기업의 경영환경악화로 대출채권 자산건전성 악화 및 대손충당금 적립의 필요규모가 증대될 가능성을 배제 할 수 없습니다. 따라서 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 메리츠화재해상보험(주)는 부동산, 선박, SOC 등에 투자시 SPC 등의 구조화기업을 활용하며, 직접적인 지배력이 없는 경우에 연결대상에 포함하지 않습니다. 메리츠화재해상보험(주)는 비연결구조화 기업에 대한 최대 손실 노출금액은

FY2023 3Q 기준 현재 전체 최대 손실노출금액은 20조 4,514억원이며, 이 가운데 부동산 금융과 투자펀드 및 투자신탁이 상당부분(98.1%)을 차지하고 있습니다. 경기 둔화, 가계부채 및 대출 규제 강화 등으로 향후 부동산 경기가 침체될 경우, 당사가 투자한 PF사업장 등이 부실화될 가능성을 완전히 배제하기는 어려운 상황입니다.
이처럼, 메리츠화재해상보험(주)의 비연결구조화기업의 지급 이행에 대한 문제 등이 발생하는 경우 당사의 추가적인 재무 부담으로 작용할 가능성이 존재합니다.

다-2. 메리츠증권(주)의 자산건전성 관련 위험
메리츠증권(주)의 FY2023.3Q 기준 고정이하자산비율은 2.3%, 자기자본 대비 순요주의이하자산비율은 16.3%를 기록하고 있으며, 고정이하자산에 대한 충당금을 적립하여 충당금 Coverage Ratio는 76.4%를 기록하고 있습니다.

타 증권사 대비 대출업무와 대출확약이 부동산 PF 등 다소 위험도가 높은 부동산 여신 중심으로 구성되어 있어 국내 부동산 경기악화 시 우발채무의 현실화 및 자산건전성 저하가 빠르게 나타날 가능성이 있는 바, 부동산 사업에의 부실화 여부에 대한 지속적인 모니터링이 필요한 것으로 판단됩니다.

다-3. 메리츠캐피탈(주)의 자산건전성 관련 위험
메리츠캐피탈(주)의 2023년 3분기말 기준 자산건전성 분류 총채권 6조 7,659억원 중 고정이하여신은 3,584억원(5.3%)이며, 고정이하여신 대비 70.8%의 대손충당금을 적립하고 있습니다.

고정이하여신비율은 2022년 기준
1.1%에서 2023년 3분기말 기준 5.3%로
증가하였으며, 연체채권비율도
2022년 기준 1.8%에서 2023년 3분기말 기준 5.4%로 증
가하였습니다. 메리츠캐피탈(주)의
기업대출자산은 부동산 경기 등에 따른 건전성 저하 가능성이 존재하는 만큼 자산건전성에 대한 지속적인 모니터링이 필요한 바, 이 점 유의하시기 바랍니다.

라. 유동성 관련 위험
FY2023 별도기준 당사의 차입부채는 약 1조 2,388억원입니다. 자회사 지원을 위한 차입부채 증가로 인해 이자비용이 증가하는 등 유동성 측면에서 부담요인이 존재합니다. 따라서, 당사의 유동성 위험을 검토하기 위해서는 주요 자회사인 메리츠화재해상보험(주), 메리츠증권(주) 및 손자회사인 메리츠캐피탈(주)의 유동성위험에 대한 검토가 필요합니다.

라-1. 메리츠화재해상보험(주) 유동성 관련 위험
메리츠화재해상보험(주)의 2022년 기준 현금수지차비율은 45.8%로 국내일반손해보험사 대비 19.9%p 높으며, 유동성 비율은 2022년 기준 1,008.2% 및 2023년 3분기 기준 692.0%로 손해보험업계 평균인 546.9% 및 437.6%보다 각각 461.3%p 및 254.4%p 높은 수치를 나타내고 있습니다.
단기적으로 보험금 지급이 급증할 수 있는 손해보험사의 특성상 유동성 위험은 항상 존재하고 있으니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

라-2. 메리츠증권(주) 유동성 관련 위험
메리츠증권(주)는 2023년 3분기 기준 유동성비율(잔존만기 3개월 기준)이 121.9%로 증권업계 평균 116.3%보다 소폭 높은 수준을 기록하고 있습니다. 메리츠증권(주)의 차입부채는 2023년 3분기말 별도기준 27.6조원으로 총자산 대비 57.0%를 차지하고 있습니다.
러시아-우크라이나 전쟁의 장기화, 지속되는 공급차질, 금리 변동성의 영향 등으로 향후 경제부진이 가시화될 수 있으며, 거시경제환경의 변동으로 인해 금융투자업 전반의 영업실적 및 수익성에 부정적인 영향을 끼칠 수 있으니 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

라-3. 메리츠캐피탈(주) 유동성 관련 위험

메리츠캐피탈(주)는 2023년 3분기말 기준 유동성 비율은 159.9%이며, 당사로부터 회사채 및 CP에 대한 권면보증(한도 1조원)을 받고 있어 유동성 대응능력은 양호한 것으로 판단됩니다. 다만, 대외적인 경제여건 악화로 인해

메리츠캐피탈(주)가 보유한 대출채권 등 자산에 부실이 발생할 경우, 유동성이 악화될 가능성은 존재하니 유의하시기 바랍니

다
.

마. 자회사의 자본적정성 변동 위험당사의 주요 자회사인 메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)의 자본적정성이 악화될 경우 당사에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 따라서 당사 자회사의 영업실적에 대한 지속적인 모니터링이 필요합니다.
마-1. 메리츠화재해상보험(주)의 자본적정성 변동 위험
FY2023년 3분기 기준 메리츠화재해상보험(주)의 新지급여력제도(K-ICS) 방식으로 산출된 지급여력비율은 230.8%를 기록하는 등 보험업법상 권고비율을 상회하여 양호한 수준을 지속하고 있습니다. 장기간 흑자기조를 통해 누적된 자기자본과 우수한 자본관리능력을 통해 일정 수준 이상의 자본적정성을 유지할 것으로 전망하나,
새로운 회계기준(IRFS17) 및 지급여력비율(K-ICS)이 도입됨에 따라, 가용자본의 전반적인 자본성 요건이 강화되고 요구자본 수준이 확대될 가능성이 높게 예상되며, 신제도 도입의 과도기인 점을 감안하여 회사의 K-ICS비율 및 변동 수준 등 전반적인 자본적정성 관리 수준에 대한 모니터링이 필요할 것으로 보입니다.
향후 IRFS17 및 K-ICS 뿐만 아니라 감독당국이 건전성 규제를 추가로 강화하는 제도를 도입하거나, 예상치 못한 영업 환경의 저하, 대내외 이슈로 인한 금리의 급격한 변동 등이 발생할 경우 수익성 저하에 따른 재무 비율 악화 등으로 인해 지급여력비율에 부정적인 영향이 발생할 가능성을 배제할 수 없습니다. 이로 인해
당사의 지급여력비율이 100%를 하회하게 될 경우 보험업감독규정에 의해 금융당국으로부터 경영개선권고를 받을 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

마-2. 메리츠증권(주)의 자본적정성 변동 위험
메리츠증권(주)의 순자본비율은 FY2023 기준 1,588.9%로 규제수준대비(100%) 대비 높은 비율을 유지하고 있으며 레버리지비율은 FY2023 기준 871.0%로 금융위원회의 건전성 규제 기준(1,100%) 대비 안정적인 수준으로 평가됩니다. 다만,
메리츠증권(주)의 수익창출을 위해 자산증대가 필요해질 경우 레버리지비율이 상승할 가능성이 있으니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

마-3. 메리츠캐피탈(주)의 자본적정성의 위험
메리츠캐피탈(주)는 FY2023 기준 조정자기자본비율은 17.8% 및 레버리지비율 5.9배입니다. 양호한 영업현금 창출능력 및 당사의 우수한 대외신용도 등에 기반하여 추가 차입, 차환 등이 원활하게 이루어질 것으로 예상되나,
레버리지비율이 법률상 한도인 10배에 근접하고 있지는 않으나, 차입금의 금액과 부채비율이 꾸준히 증가 추세를 보였던 만큼 메리츠캐피탈(주)의 자본적정성에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단되는 바, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

바. 우발채무에 따른 위험
FY2023.3Q 기준 당사 및 당사의 연결회사와 관련된 계류 중인 소송사건, 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 및 그 밖의 우발채무가 존재합니다. 또한 자회사의 영업상 발생하는 우발채무(지급보증, 소송 등)의 현실화 및 규모의 과도한 확대가 진행될 경우 자회사뿐만 아니라, 당사에도 부정적인 영향을 줄 가능성이 있으니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.
바-1. 메리츠화재해상보험(주)의 우발채무에 따른 위험
FY2023.3Q 기준 메리츠화재해상보험(주)와 관련된 계류 중인 소송사건 및 약정사항 등 우발채무가 존재합니다.
메리츠화재해상보험(주)가 FY2023.3Q 기준 영업활동과 관련하여 피고로 계류중인 소송사건은 1,272건으로 소송가액은 117,163백만원이며, 원고로 계류중인 소송사건은 1,531건으로 소송가액은 76,832백만원입니다. 해당 회사의 영업상 발생하는 우발채무(지급보증, 소송 등)의 현실화 및 규모의 과도한 확대가 진행될 경우 자회사뿐만 아니라, 당사에도 부정적인 영향을 줄 가능성이 있으니
, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.
바-2. 메리츠증권(주)의 우발채무에 따른 위험
FY2023.3Q 기준 메리츠증권(주)와 관련된 계류 중인 소송사건, 약정 등 그밖의 우발채무가 존재합니다.
메리츠증권(주)가 2023년 3분기말 기준 영업활동과 관련하여 원고 및 피고로 계류중인 소송사건은 27건(연결기업 피고 22건,연결기업 원고 5건)이며 총 소송가액은 143,703백만원 입니다. 해당 회사의 영업상 발생하는 우발채무(지급보증, 소송 등)의 현실화 및 규모의 과도한 확대가 진행될 경우 자회사뿐만 아니라, 당사에도 부정적인 영향을 줄 가능성이 있으니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.
바-3. 메리츠캐피탈(주)의 우발채무에 따른 위험
FY2023. 3Q 기준 메리츠캐피탈(주)와 관련된 계류 중인 소송사건 및 그 밖의 우발채무가 존재합니다.
메리츠캐피탈(주)가 2023년 3분기말 연결 기준 소송가액 613백만원인 3건(연결기업 원고: 0건)의 소송사건이 계류중입니다. 해당 회사의 영업상 발생하는 우발채무(지급보증, 소송 등)의 현실화 및 규모의 과도한 확대가 진행될 경우 자회사뿐만 아니라, 당사에도 부정적인 영향을 줄 가능성이 있으니, 투자 시 이점 유의하여 주시기 바랍니다. 한편,
여신전문금융업을 영위하는 메리츠캐피탈(주)는 2017년 4월 28일 포괄적 주식교환에 의해 당사의 자회사에서 메리츠증권(주)의 자회사로 변경되었으며, 따라서 여신전문금융업이 당사에 미치는 영향은 포괄적 주식교환 이전과는 차이가 있는 바, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.
사. 제재에 따른 위험
당사의 주요 자회사인
메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)의 경우 주로 개인고객 및 법인고객을 상대로 하는 영업을 영위하므로 고객들이 갖고 있는 회사에 대한 평판이 영업력에 영향을 미칩니다.
당사, 메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)는 기관 및 임원 제재 이력이 있어 당사 및 당사의 자회사 평판에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있으니 이 점 유의하시기 바랍니다.

아. 주식의 포괄적 교환 관련 유의사항당사는 2023년 자회사 자본 배분의 효율성을 증대시키고, 자회사의 우수한 영업현금흐름을 내재화하여 지주의 재무유연성을 증가시키는 등 그룹내 경영체계의 효율성을 증가시키기 위해
메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)를 완전 자회사로 전환시키는 포괄적주식교환을 진행하였습니다.
2023년 02월 01일 주식교환일로 메리츠화재해상보험(주) 주주들에게 1주당 1.2657378주의 비율로 신주(기명식 보통주식) 발행을 통해 교부하였으며,
2023년 04월 05일 주식교환일로 메리츠증권(주) 주주들에게 1주당 0.1607327주의 비율로 신주(기명식 보통주식) 발행을 통해 교부하여 관련 법령이 허용하는 절차와 방법에 따라 메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)를 완전자회사로 전환하였습니다.당사와 메리츠화재해상보험(주)간 포괄적 주식교환 관련 보다 상세한 내용은
2023년 1월 2일 최종적으로 제출된 당사 주식의 포괄적 주식교환 증권신고서 및 2023년 2월 1일 제출된 증권발행실적보고서(합병등) 참고 부탁드립니다. 또한, 당사와 메리츠증권(주)간 포괄적 주식교환 관련 보다 상세한 내용은
2023년 2월 6일 최종적으로 제출된 당사 주식의 포괄적 주식교환 증권신고서 및 2023년 4월 5일 제출된 증권발행실적보고서(합병등) 등 관련 공시사항 참고부탁드립니다.

기타 투자위험

가. 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이고, 상장예정일은 2024년 03월 26일입니다. 본 사채는 한국거래소의 채무증권 신규상장 심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단하고 있으며, 환금성 위험은 미약한 것으로 판단하고 있습니다. 그러나
채
권시장에 상존하는 여러 변수들과 변동성에 의해 상장 이후 수급 불균형 등의 원인으로 환금성이 훼손될 수 있으니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.나.

본 사채는 예금자보호법의 적용대상이 아니며, 금융기관 등이 보증한 것이아니므로 원리금 상환 책임은 당사에게 있으며, 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다.
투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.다.
본 증권신고서 상의 공모일정은 확정된 것이 아니며, 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생시 변경될 수 있습니다. 또한 증권신고서 제출 이후 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생 등으로 증권신고서의 내용이 수정될 수 있습니다. 이에 따라 투자자 여러분께서는 최종 증권신고서 및 투자설명서의 내용을 참고하시어 투자를 결정하시기 바랍니다.
라.
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하고 사채권은 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않습니다. 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 합니다. 또한, 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없습니다.
마.
본 증권신고서는 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제120조 제1항 규정에 의해 효력이 발생하며, 제120조 제2항에 규정된 바와 같이 이 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.
마.
본 증권신고서는 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제120조 제1항 규정에 의해 효력이 발생하며, 제120조 제2항에 규정된 바와 같이 이 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.

< 증권신고서 이용 시 유의사항 안내문 >

위 핵심투자위험은 증권신고서 본문에 기재된 투자위험요소를 주요 항목 위주로 요약한 것이므로 투자위험 전부를 대표하지 않으며, 본문에 기재된 투자위험요소 중 일부 항목이 기재되지 아니할 수 있습니다. 따라서 투자자께서는 반드시 본문 제1부 모집 또는 매출에 관한 사항, Ⅲ. 투자위험요소를 주의 깊게 검토하신 후 투자판단을 하시기 바랍니다.

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

회차 :
16-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
200,000,000,000
모집(매출)총액
200,000,000,000

발행가액
200,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2026년 03월 26일

원리금지급대행기관
(주)우리은행 여의도 중앙기업영업지원팀
(사채)관리회사
한국증권금융(주)

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2024년 03월 13일
한국신용평가
회사채 (AA0)

2024년 03월 13일
나이스신용평가
회사채 (AA0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
6,000,000
60,000,000,000
125,000,000
총액인수

대표
한국투자증권
7,000,000
70,000,000,000
125,000,000
총액인수

대표
신한투자증권
7,000,000
70,000,000,000
125,000,000
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2024년 03월 26일
2024년 03월 26일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
200,000,000,000

발행제비용
680,080,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2024년 02월 28일 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음 ▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이며, 상장예정일은 2024년 03월 26일임.

주)

본

사채의
이자율
및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 한다.

회차 :
16-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
50,000,000,000
모집(매출)총액
50,000,000,000

발행가액
50,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2027년 03월 26일

원리금지급대행기관
(주)우리은행 여의도 중앙기업영업지원팀
(사채)관리회사
한국증권금융(주)

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2024년 03월 13일
한국신용평가
회사채 (AA0)

2024년 03월 13일
나이스신용평가
회사채 (AA0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
케이비증권
5,000,000
50,000,000,000
125,000,000
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2024년 03월 26일
2024년 03월 26일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
50,000,000,000

발행제비용
158,660,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2024년 02월 28일 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음 ▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이며, 상장예정일은 2024년 03월 26일임.

주)

본
사채의
이자율 및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.45%p.를 가산한 이자율로 한다.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요

[ 회 차 : 16-1]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액

200,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익률(%)

-

모집 또는 매출가액
사채 전자등록총액의 100%

모집 또는 매출총액

200,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하고, 매 3개월마다 "본 사채"의 이율을 적용한 연간 이자의 1/4씩 분할 후급하여 아래의 이자지급기일에 지급한다. 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 이자를 지급하되, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

이자지급 기한
2024년 06월 26일, 2024년 09월 26일, 2024년 12월 26일, 2025년 03월 26일,2025년 06월 26일, 2025년 09월 26일, 2025년 12월 26일, 2026년 03월 26일.

신용평가 등급
평가회사명
한국신용평가(주) / NICE신용평가(주)

평가일자
2024년 03월 13일 / 2024년 03월 13일

평가결과등급
AA0 / AA0

대표주관회사
NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주), KB증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법

"본 사채"의 원금은 2026년 03월 26일에 일시 상환한다. 단, 상환기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 상환하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 발행회사가 원금 또는 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

상 환 기 한
2026년 03월 26일

청 약 기 일
2024년 03월 26일

납 입 기 일
2024년 03월 26일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 여의도중앙기업영업지원팀

회사고유번호
00254045

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2024년 02월 28일 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음.▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이며, 상장예정일은 2024년 03월 26일임.

주)

본

사채의
이자율
및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 한다.

[ 회 차 : 16-2]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
50,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익률(%)

-

모집 또는 매출가액
사채 전자등록총액의 100%

모집 또는 매출총액
50,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따른 전자등록의 방법으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하고, 매 3개월마다 "본 사채"의 이율을 적용한 연간 이자의 1/4씩 분할 후급하여 아래의 이자지급기일에 지급한다. 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 이자를 지급하되, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

이자지급 기한
2024년 06월 26일, 2024년 09월 26일, 2024년 12월 26일, 2025년 03월 26일,2025년 06월 26일, 2025년 09월 26일, 2025년 12월 26일, 2026년 03월 26일,2026년 06월 26일, 2026년 09월 26일, 2026년 12월 26일, 2027년 03월 26일

신용평가 등급
평가회사명
한국신용평가(주) / NICE신용평가(주)

평가일자
2024년 03월 13일 / 2024년 03월 13일

평가결과등급
AA0 / AA0

대표주관회사
NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주), KB증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법
"본 사채"의 원금은 2027년 03월 26일에 일시 상환한다. 단, 상환기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 상환하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.발행회사가 원금 또는 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

상 환 기 한
2027년 03월 26일

청 약 기 일
2024년 03월 26일

납 입 기 일
2024년 03월 26일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 여의도중앙기업영업지원팀

회사고유번호
00254045

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2024년 02월 28일 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음.▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이며, 상장예정일은 2024년 03월 26일임.

주)

본
사채의
이자율 및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.45%p.를 가산한 이자율로 한다.

2. 공모방법

해당사항 없습니다.

3. 공모가격 결정방법

가. 공모가격 결정방법 및 절차

구 분
내 용

공모가격 최종결정
- 발행회사 : 대표이사, 경영지원실장 등 - 대표주관회사: 담당 임원, 부서장, 팀장 등

공모가격 결정 협의절차
수요예측 결과 및 금융시장의 상황 등을 감안한 후 발행회사와 대표주관회사가 협의하여 발행수익률을 결정할 예정입니다.

수요예측결과 반영여부
수요예측 참여물량 중 "유효수요(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)"를 집계하고, 해당 결과를 바탕으로 시장상황 등을 종합적으로 고려하여 발행회사와 대표주관회사가 협의를 통해 발행수익률을 결정합니다.

수요예측 재실시 여부
수요예측 실시 이후 발행일정 변경이 발생하더라도 수요예측을 재실시 하지 않습니다.

나. 대표주관회사의 공모희망금리 산정, 수요예측 기준 절차 및 배정방법

구 분
주요내용

공모희망금리 산정

공동대표주관회사인 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)는 금번 (주)메리츠금융지주 제16-1회 및 제16-2회 무기명식 이권부 무보증사채의 공모희망금리를 결정하기 위하여 민간채권평가사의 평가금리, 최근 동일 신용등급 회사채의 스프레드 동향, 기 발행 회사채 유통현황 및 채권시장 동향 등을 고려하여 공모희망금리를 아래와 같이 결정하였습니다.

[제 16-1회]수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.
[제 16-2회]수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.공모희망금리 산정에 대한 구체적인 근거는 아래 (주1)을 참고하여 주시기 바랍니다.

수요예측 참가신청 관련사항

수요예측은 "무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 진행하며, 수요예측 프로그램은"한국금융투자협회"의"K-Bond" 프로그램을 사용한다. 단, 불가피한 상황이 발생할 경우 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 협의하여 FAX 접수 등의 수요예측 방법을 결정합니다. 수요예측 신청 시 신청수량의 범위, 수량 및 가격단위는 아래와 같습니다.
[제 16-1회]① 최저 신청수량 : 10억원② 최고 신청수량 : 본 사채 발행예정금액③ 수량단위: 10억원④ 가격단위: 1bp
[제 16-2회]① 최저 신청수량 : 10억원② 최고 신청수량 : 본 사채 발행예정금액③ 수량단위: 10억원④ 가격단위: 1bp
수요예측기간은 2024년 03월 18일 09시부터 16시까지로 한다.

배정대상 및 기준

수요예측결과를 반영하여 금리 결정 및 배정하는 과정에서 유효수요 결정, 금리 결정, 배정대상 및 기준은 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 공동대표주관회사의 수요예측지침에 근거하여 공동대표주관회사가 결정하며, 필요 시 발행회사와 협의하여 결정합니다.※「무보증사채 수요예측 모범규준」5. 배정에 관한 사항가. 배정기준 운영 - 대표주관회사는 무보증사채의 배정에 관한 합리적인 기준을 마련하여 운영합니다.나. 배정시 준수 사항

- 대표주관회사는 수요예측 종료 후 수요예측 참여자별로 청약예정 물량을 배정할 때에 다음 각 사항을 준수합니다.

① 과도하게 낮은 금리에 참여한 자를 부당하게 우대하여 배정하지 아니할 것

② 금리를 제시하지 않은 수요예측 참여자는 낮은 가중치를 부여하여 배정할 것다. 배정시 가중치 적용

- 대표주관회사는 다음 각 사항을 고려하여 수요예측 참여자별로 배정의 가중치를 달리 적용할 수 있습니다. ① 참여시간ㆍ참여금액 등 정량적 기준

② 수요예측 참여자의 성향ㆍ과거 참여이력 및 행태ㆍ가격평가능력 등 해당 참여자와 관련한 정성적 요소라. 납입 예정 물량 배정 원칙

- 대표주관회사는 무보증사채의 청약이 종료된 이후 청약자별로 납입 예정 물량을 배정할 때에 수요예측에 참여한 자를 그렇지 않은 자보다 우대하여 배정합니다

본 사채의 배정에 관한 세부사항은 본 증권신고서 '제1부 모집 또는 매출에 관한 사항- Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 다.배정'을 참고하시기 바랍니다.

유효수요 판단 기준
유효수요(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)는 금융투자협회의「무보증사채 수요예측 모범규준」및 대표주관회사 내부지침과 수요예측 결과에 근거하여 결정됩니다. 이러한 유효수요 결정 이후 최종 발행금리 결정시 발행회사와 대표주관회사가 협의를 통해 최종 결정할 예정입니다. 대표주관회사는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 합리적인 내부기준에 따라 산정한 유효수요의 범위, 판단기준, 산정 근거 및 결과와 확정 금액 및 확정 이자율은 수요예측 후 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

금리미제시분 및 공모희망금리범위 밖 신청분의 처리방안
「무보증사채 수요예측 모범규준」에 따라 낮은 가중치를 부여하여 배정하거나 수요예측 결과에 따라 유효수요(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)의 범주에 포함되지 않아 배정되지 않을 수 있습니다.

(주1) 공모희망금리 산정근거

공동대표주관회사인 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)는 공모희망금리를 결정함에 있어 아래와 같은 사항을 종합적으로 검토 및 고려하여 본 사채의 공모희망금리를 결정하였습니다.① 민간채권평가회사 평가금리 및 스프레드 동향국고채권, 발행회사가 속한 신용등급인 AA0 등급 무보증사채 및 당사의 최근 3개월간의 민간채권평가회사 4사의 2년 만기 및 3년 만기 평균 평가금리 및 스프레드 추이는 아래와 같습니다. 1) 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최초 증권신고서 제출 1영업일 전에 최종으로 제공하는 (주)메리츠금융지주 2년 만기 및 3년 만기 민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하절사)(이하 '개별민평금리' 라고 한다.)

[(주)메리츠금융지주 민간채권평가회사 4사 평균 평가금리]

(기준일 : 2024년 03월 13일)
(단위: %)

구 분
KIS자산평가
한국자산평가
나이스피앤아이
FN자산평가
산술평균

2년 만기
4.389
4.368
4.365
4.407
4.382

3년 만기
4.538
4.525
4.557
4.550
4.542

주) 소수점 넷째자리 이하 절사

(출처: 본드웹)

2) 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최초 증권신고서 제출 1영업일 전에 최종으로 제공하는 "AA0 등급" 2년 만기 및 3년 만기 회사채 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하절사)(이하 '등급민평금리' 라고 한다.)

["AA0"등급 민간채권평가회사 4사 평균 평가금리]

(기준일 : 2024년 03월 13일)
(단위: %)

구 분
KIS자산평가
한국자산평가
나이스채권평가
FN자산평가
산술평균

2년 만기
3.814
3.808
3.815
3.807
3.811

3년 만기
3.843
3.835
3.842
3.850
3.842

주) 소수점 넷째자리 이하 절사

(출처: 본드웹)

3) 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최초 증권신고서 제출 1영업일 전에 최종으로 제공하는"국고채권" 2년 만기 및 3년 만기 수익률의 산술평균(소수점 넷째자리 이하절사)(이하 '국고금리'라고 한다.) 및 1), 2) 산술평균 금리간의 스프레드

[국고금리 및 스프레드]

(기준일 : 2024년 03월 13일)
(단위: %)

구 분
국고금리
등급민평 수익률 스프레드
개별민평 수익률 스프레드

2년 만기
3.332
0.479
1.050

3년 만기
3.245
0.597
1.297

주1) 소수점 넷째자리 이하 절사

주2) 개별민평 수익률 스프레드 = 개별민평 - 국고채권

주3) 등급민평 수익률 스프레드 = AA0등급민평 - 국고채권

주4) 국고금리의 경우 민간채권평가회사 4사가 평가한 금리

(출처: 금융투자협회 채권정보센터, 본드웹)

4) 최근 3개월 간(2023.12.13~2024.03.13) (주)메리츠금융지주 개별민평금리, AA0등급민평금리, 국고금리 및 스프레드 추이

[2년 만기 채권의 민간채권평가회사 4사 평균 평가금리 추이]

◆ 2년 만기 금리 및 스프레드 현황(2023.12.13~2024.03.13)
(단위: %, %p.)

일 자
2년 만기국고채 민평금리
2년 만기AA0 등급민평금리
(주)메리츠금융지주개별민평금리(2년)
Credit Spread

등급민평금리- 국고채금리
개별민평금리- 국고채금리

2023-12-13
3.538
4.084
4.660
0.546
1.122

2023-12-14
3.323
3.855
4.426
0.532
1.103

2023-12-15
3.353
3.890
4.461
0.537
1.108

2023-12-18
3.364
3.902
4.473
0.538
1.109

2023-12-19
3.368
3.916
4.487
0.548
1.119

2023-12-20
3.319
3.879
4.451
0.560
1.132

2023-12-21
3.319
3.881
4.452
0.562
1.133

2023-12-22
3.301
3.878
4.449
0.577
1.148

2023-12-26
3.297
3.870
4.441
0.573
1.144

2023-12-27
3.294
3.875
4.446
0.581
1.152

2023-12-28
3.241
3.813
4.384
0.572
1.143

2023-12-29
3.241
3.813
4.384
0.572
1.143

2024-01-02
3.328
3.899
4.470
0.571
1.142

2024-01-03
3.364
3.919
4.490
0.555
1.126

2024-01-04
3.333
3.873
4.444
0.540
1.111

2024-01-05
3.376
3.925
4.496
0.549
1.120

2024-01-08
3.390
3.924
4.496
0.534
1.106

2024-01-09
3.362
3.888
4.459
0.526
1.097

2024-01-10
3.352
3.895
4.466
0.543
1.114

2024-01-11
3.308
3.855
4.426
0.547
1.118

2024-01-12
3.281
3.826
4.398
0.545
1.117

2024-01-15
3.263
3.826
4.398
0.563
1.135

2024-01-16
3.300
3.863
4.434
0.563
1.134

2024-01-17
3.329
3.895
4.466
0.566
1.137

2024-01-18
3.325
3.896
4.467
0.571
1.142

2024-01-19
3.346
3.919
4.490
0.573
1.144

2024-01-22
3.317
3.899
4.470
0.582
1.153

2024-01-23
3.335
3.907
4.478
0.572
1.143

2024-01-24
3.340
3.907
4.478
0.567
1.138

2024-01-25
3.340
3.912
4.484
0.572
1.144

2024-01-26
3.290
3.878
4.449
0.588
1.159

2024-01-29
3.338
3.916
4.487
0.578
1.149

2024-01-30
3.312
3.888
4.459
0.576
1.147

2024-01-31
3.311
3.877
4.448
0.566
1.137

2024-02-01
3.319
3.882
4.453
0.563
1.134

2024-02-02
3.305
3.863
4.434
0.558
1.129

2024-02-05
3.398
3.913
4.485
0.515
1.087

2024-02-06
3.364
3.901
4.472
0.537
1.108

2024-02-07
3.360
3.889
4.460
0.529
1.100

2024-02-08
3.372
3.898
4.469
0.526
1.097

2024-02-13
3.402
3.924
4.495
0.522
1.093

2024-02-14
3.471
3.982
4.553
0.511
1.082

2024-02-15
3.465
3.966
4.538
0.501
1.073

2024-02-16
3.457
3.963
4.534
0.506
1.077

2024-02-19
3.452
3.952
4.523
0.500
1.071

2024-02-20
3.467
3.955
4.527
0.488
1.060

2024-02-21
3.463
3.950
4.522
0.487
1.059

2024-02-22
3.420
3.901
4.472
0.481
1.052

2024-02-23
3.450
3.920
4.492
0.470
1.042

2024-02-26
3.425
3.889
4.460
0.464
1.035

2024-02-27
3.448
3.897
4.468
0.449
1.020

2024-02-28
3.455
3.890
4.461
0.435
1.006

2024-02-29
3.465
3.903
4.474
0.438
1.009

2024-03-04
3.439
3.876
4.447
0.437
1.008

2024-03-05
3.439
3.876
4.447
0.437
1.008

2024-03-06
3.410
3.845
4.416
0.435
1.006

2024-03-07
3.413
3.849
4.420
0.436
1.007

2024-03-08
3.362
3.808
4.379
0.446
1.017

2024-03-11
3.341
3.818
4.390
0.477
1.049

2024-03-12
3.347
3.821
4.392
0.474
1.045

2024-03-13
3.332
3.811
4.382
0.479
1.050

주) 국고채 민평금리 및 등급민평금리는 민간채권평가회사4사(한국자산평가, 키스자산평가, 나이스피앤아이, 에프앤자산평가에서 제공하는 평가금리의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사) 기준

(출처: 본드웹)

[3년 만기 채권의 민간채권평가회사 4사 평균 평가금리 추이]

◆ 3년 만기 금리 및 스프레드 현황(2023.12.13~2024.03.13)
(단위: %, %p.)

일 자
3년 만기국고채 민평금리
3년 만기AA0 등급민평금리
(주)메리츠금융지주개별민평금리(3년)
Credit Spread

등급민평금리- 국고채금리
개별민평금리- 국고채금리

2023-12-13
3.460
4.117
4.825
0.657
1.365

2023-12-14
3.236
3.896
4.599
0.660
1.363

2023-12-15
3.275
3.934
4.637
0.659
1.362

2023-12-18
3.279
3.939
4.641
0.660
1.362

2023-12-19
3.273
3.940
4.642
0.667
1.369

2023-12-20
3.223
3.895
4.597
0.672
1.374

2023-12-21
3.232
3.905
4.607
0.673
1.375

2023-12-22
3.225
3.898
4.601
0.673
1.376

2023-12-26
3.216
3.889
4.591
0.673
1.375

2023-12-27
3.212
3.888
4.590
0.676
1.378

2023-12-28
3.145
3.821
4.523
0.676
1.378

2023-12-29
3.145
3.821
4.523
0.676
1.378

2024-01-02
3.245
3.921
4.623
0.676
1.378

2024-01-03
3.275
3.951
4.654
0.676
1.379

2024-01-04
3.224
3.903
4.606
0.679
1.382

2024-01-05
3.280
3.956
4.656
0.676
1.376

2024-01-08
3.290
3.966
4.666
0.676
1.376

2024-01-09
3.247
3.928
4.628
0.681
1.381

2024-01-10
3.267
3.947
4.647
0.680
1.380

2024-01-11
3.222
3.903
4.603
0.681
1.381

2024-01-12
3.197
3.878
4.578
0.681
1.381

2024-01-15
3.195
3.875
4.575
0.680
1.380

2024-01-16
3.231
3.914
4.614
0.683
1.383

2024-01-17
3.270
3.955
4.655
0.685
1.385

2024-01-18
3.270
3.956
4.656
0.686
1.386

2024-01-19
3.303
3.991
4.691
0.688
1.388

2024-01-22
3.277
3.960
4.660
0.683
1.383

2024-01-23
3.288
3.969
4.669
0.681
1.381

2024-01-24
3.292
3.969
4.669
0.677
1.377

2024-01-25
3.305
3.980
4.680
0.675
1.375

2024-01-26
3.260
3.939
4.639
0.679
1.379

2024-01-29
3.304
3.978
4.678
0.674
1.374

2024-01-30
3.270
3.944
4.644
0.674
1.374

2024-01-31
3.259
3.929
4.629
0.670
1.370

2024-02-01
3.270
3.940
4.640
0.670
1.370

2024-02-02
3.243
3.916
4.616
0.673
1.373

2024-02-05
3.307
3.966
4.666
0.659
1.359

2024-02-06
3.291
3.944
4.644
0.653
1.353

2024-02-07
3.290
3.940
4.640
0.650
1.350

2024-02-08
3.304
3.952
4.652
0.648
1.348

2024-02-13
3.347
3.989
4.689
0.642
1.342

2024-02-14
3.414
4.050
4.750
0.636
1.336

2024-02-15
3.407
4.039
4.739
0.632
1.332

2024-02-16
3.406
4.033
4.733
0.627
1.327

2024-02-19
3.396
4.016
4.716
0.620
1.320

2024-02-20
3.407
4.015
4.715
0.608
1.308

2024-02-21
3.402
4.002
4.702
0.600
1.300

2024-02-22
3.345
3.944
4.644
0.599
1.299

2024-02-23
3.378
3.970
4.670
0.592
1.292

2024-02-26
3.338
3.932
4.632
0.594
1.294

2024-02-27
3.365
3.950
4.650
0.585
1.285

2024-02-28
3.365
3.945
4.645
0.580
1.280

2024-02-29
3.382
3.964
4.664
0.582
1.282

2024-03-04
3.357
3.937
4.637
0.580
1.280

2024-03-05
3.352
3.930
4.630
0.578
1.278

2024-03-06
3.320
3.897
4.597
0.577
1.277

2024-03-07
3.317
3.894
4.594
0.577
1.277

2024-03-08
3.265
3.847
4.547
0.582
1.282

2024-03-11
3.275
3.862
4.562
0.587
1.287

2024-03-12
3.270
3.861
4.561
0.591
1.291

2024-03-13
3.245
3.842
4.542
0.597
1.297

주) 국고채 민평금리 및 등급민평금리는 민간채권평가회사4사(한국자산평가, 키스자산평가, 나이스피앤아이, 에프앤자산평가에서 제공하는 평가금리의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사) 기준

(출처: 본드웹)

최근 3개월간 2년만기 및 3년만기 국고, AA0 등급, 당사의 개별민평 금리 추이를 살펴보면, 당사의 개별민평 금리 및 등급민평 금리는 국고금리 추이에 연동하여 움직이는 것으로 나타납니다. 당사의 2년만기 개별민평 및 AA0 등급민평금리는 각각 4.379% ~ 4.660%, 3.808% ~ 4.084%, 3년만기 개별민평 및 AA0 등급민평금리는 각각 4.523% ~ 4.825%, 3.821% ~ 4.117%를 기록하고 있습니다. 또한, 최근 3개월간 2년만기 당사 개별민평 스프레드와 등급민평 스프레드는 각각 1.006%p. ~ 1.159%p., 0.435%p. ~ 0.588%p., 3년만기 당사 개별민평 스프레드와 등급민평 스프레드는 각각 1.277%p. ~ 1.388%p., 0.577%p. ~ 0.688%p. 범위 내에서 움직이는 모습을 보이고 있습니다. ② 최근 3개월 간(2023.12.13~2024.03.13) 동일만기 회사채 발행사례 및 수요예측 참여 현황

[최근 3개월 내 동일등급(AA0) 2년 및 3년 만기 회사채 발행 사례 검토]

(단위 : 억원, %)

만기
발행회사
발행일
수요예측일
최초공모금액
발행금액
공모희망금리(bp)
확정 가산금리(bp)
발행금리
수요예측 참여 (밴드내/총참여)

2년
LG유플러스
01/15(월)
01/05(금)
500
500
개별-30~+30
-2
3.730%
4,100/4,100

미래에셋증권
01/17(수)
01/09(화)
500
500
개별-30~+30
+15
4.104%
1,600/1,600

현대제철
01/22(월)
01/15(월)
200
300
개별-20~+20
-3
3.825%
1,200/1,200

연합자산관리
01/30(화)
01/19(금)
400
500
개별-30~+30
-3
3.937%
4,600/4,600

LG에너지솔루션
02/16(금)
02/07(수)
1,200
1,800
개별-30~+30
-16
3.806%
13.400/13,400

한국투자증권
02/27(화)
02/20(화)
500
1,400
개별-30~+30
-10
4.063%
5,300/5,330

3년
LG유플러스
01/15(월)
01/05(금)
1,200
2,400
개별-30~+30
-2
3.743%
9.300/9,300

미래에셋자산운용
01/15(월)
01/04(목)
1,000
1,400
개별-30~+30
+9
4.152%
3.300/3,300

미래에셋증권
01/17(수)
01/09(화)
2,200
3,400
개별-30~+30
+30
4.296%
3,400/3,400

신세계
01/18(목)
01/10(수)
1,500
2,500
개별-30~+30
-3
3.831%
8,350/8,350

현대제철
01/22(월)
01/15(월)
2,200
4,100
개별-20~+20
0
3.897%
12,000/12,400

SK브로드밴드
01/22(월)
01/15(월)
1,000
1,700
개별-30~+30
-6
3.885%
8,300/8,300

씨제이제일제당
01/22(월)
01/12(금)
2,500
4,300
개별-30~+30
+3
3.861%
9,600/9,600

에스케이이엔에스
01/25(목)
01/17(수)
2,300
3,200
개별-30~+30
-5
3.961%
10,900/10,900

연합자산관리
01/30(화)
01/19(금)
1,800
3,000
개별-30~+30
-5
3.956%
9,300/9,300

지에스에너지
01/31(수)
01/24(수)
1,100
2,400
개별-30~+30
-5
3.755%
10,950/10,950

이마트
02/07(수)
01/31(수)
1,500
2,050
개별-30~+50
+19
4.096%
3,300/3,300

LG에너지솔루션
02/16(금)
02/07(수)
3,600
6,600
개별-30~+30
-15
3.889%
25,450/25,450

한국투자증권
02/27(화)
02/20(화)
1,000
1,600
개별-30~+30
-12
4.099%
10,150/10,180

롯데웰푸드
02/28(수)
02/20(화)
1,500
2,000
개별-30~+30
-6
3.841%
15,250/15,250

(출처: 금융감독원 전자공시시스템, 본드웹)

최근 3개월 동안 공모희망금리의 기준금리를 개별민평으로 하여 발행된 동일등급(AA0) 2년만기 및 3년만기 회사채 종목 수는 각각 6건 및 14건입니다. 최근 3개월동안 발행된 AA등급 2년 및 3년 회사채 수요예측 결과, 대부분 공모금액을 상회하는 기관 수요가 발생하였으며 최초 공모금액대비 증액 발행 하였습니다.

③ 최근 3개월간(2023.12.13~2024.03.13) (주)메리츠금융지주 유통물 거래 현황최근 3개월간 (주)메리츠금융지주 선순위 회사채 유통물 거래 현황을 보면, 종목 개별민평금리 대비 낮은 금리 수준에서 거래가 이루어져 왔습니다.

[최근 3개월간 (주)메리츠금융지주 회사채 유통금리]
(단위: %, bp, 백만원)

종목명
거래일자
거래량
종목별민평금리
수익률(%)
스프레드(bp)
잔존일(년.월.일)
만기일

최고
최저
평균
평균-민평금리

메리츠금융지주11
2024-03-08
20,000
4.137
4.010
4.010
4.010
-12.7
00.01.14
2024-04-22

메리츠금융지주11
2024-01-24
30,000
4.180
3.930
3.930
3.930
-25
00.02.29
2024-04-22

메리츠금융지주13-1
2024-01-24
20,000
4.247
4.052
4.041
4.047
-20
00.10.13
2024-12-06

메리츠금융지주12
2024-01-16
6,681
4.229
3.940
3.940
3.940
-28.9
00.06.21
2024-08-06

메리츠금융지주9
2024-01-15
30,000
4.286
4.050
4.050
4.050
-23.6
00.10.13
2024-11-28

메리츠금융지주13-1
2024-01-12
20,000
4.312
4.10
4.099
4.100
-21.3
00.10.25
2024-12-06

메리츠금융지주12
2024-01-11
30,000
4.298
4.104
4.087
4.096
-20.2
00.06.26
2024-08-06

메리츠금융지주9
2024-01-10
10,000
4.332
4.157
4.157
4.157
-17.5
00.10.18
2024-11-28

메리츠금융지주9
2024-01-09
10,000
4.357
4.146
4.146
4.146
-21.1
00.10.19
2024-11-28

(출처: 본드웹)

④ 채권시장 동향

2020년 국내 경제성장률 전망치 하향 조정 등 경기에 대한 불확실성이 상존하는 가운데, 2월부터 불거진 신종 코로나바이러스(COVID-19) 전염병 확산에 대한 우려로 글로벌 안전자산 선호가 심화되면서 국내외 시장금리의 하락세가 지속되었습니다. 미국 연방공개시장위원회(FOMC)는 3월 17~18일 예정된 정례회의에 앞서 3일에 긴급회의를 열어 기준금리를 1.00~1.25%로 0.5%p. 인하하였으며, 이후 15일 1.0%p.를 재차 인하하며 0~0.25%로 기준금리가 떨어졌고, 예정되었던 연방공개시장위원회(FOMC)를 취소했습니다. 이후 4월 FOMC에서는 기준금리를 동결하였습니다. 이와 같은 미국의 기준금리 인하는, 연준이 1994년 통화정책을 공개한 이후, 연방공개시장위원회(FOMC)를 앞두고 전격적인 두차례 금리 인하는 유례없는 파격적인 결정이었던 만큼 현재 글로벌 경기 악화의 심각성을 보여주었습니다. 미국의 기준금리 인하에도 불구하고 신종 코로나바이러스의 확산에 따라 글로벌 경기의 회복흐름은 더딘 모습을 보였으며, 국내 경기 역시 직접적인 영향을 받아 2020년 초 2,200선 수준이던 코스피는 2020년 3월 19일 1,457.64까지 급락하였습니다. 한국은행은 2020년 4월 9일 예정된 금통위에 앞서 2020년 3월 16일 임시 금통위를 열어 0.5%p를 전격 인하하며 기준금리가 0.75%로 떨어졌으며, 사상 처음 0%대로 진입했습니다. 추가로 한국은행은 2020년 4월 9일 금통위에서는 기준금리를 0.75%로 유지하였고, 5월 28일 금통위는 예상보다 장기화되고 있는 코로나19로 인한 경제충격에 대응하기 위하여 기준금리를 0.25%p를 인하하였습니다. 2021년 07월 15일 한국은행 금융통화위원회까지 기준금리는 연 0.50%로 동결 유지되었습니다.

다만, 2021년 08월 26일 한국 금통위는 기준 금리를 0.50%에서 0.75%로 인상하였고, 이러한 인상의 배경으로 백신 접종의 확대, 수출 호조로 인한 국내 경제 회복 흐름, 국내 인플레가 당분간 높은 수준을 나타낼 것으로 보인다는 점, 금융불균형의 누적 위험이 높아졌다는 점을 들었습니다. 이후 국고채 금리는 지속적으로 상승한 반면, 9월까지 확대되던 크레딧 스프레드는 횡보세를 이어왔습니다
한국은행은 기준금리를 지속 동결하였다가, 2021년 08월 금통위에서 기준금리를 0.75%로 0.25%p. 인상하였습니다. 이는 2018년 11월 이후 2년 9개월 만의 기준금리 인상으로, 한국은행은 COVID-19의 재확산 영향으로 민간 소비가 다소 둔화되었으
나 수출이 호조를 지속하고, 설비투자도 견조한 흐름을 나타내고 있어 기준금리 인상을 결정하였습니다.

2021년 11월 금통위에서는 기준금리를 0.75%에서 1.00%로 0.25%p 인상하였으며, 가파른 금리 인상 경로를 선반영하며 급등하던 국채 금리는 11월 들어 안정세를 나타냈습니다. 2021년 12월 FOMC에서는 테이퍼링과 금리인상 간 긴 시간이 걸리지 않을 것이라며 인플레이션이 일시적이라는 기존 입장을 선회하였고, 물가를 분명히 통제해야할 대상으로 인식하고 있음을 시사하였습니다. 한편 위드 코로나 정책이 지속 될 것으로 예상되어 왔지만 오미크론 등장과 확진자수 급증으로 국내 방역조치가 강화되었고, 이러한 영향 속 12월 중 채권금리는 장단기물 모두 하락하는 양상을 보였습니다. 한편, 2022년 1월 14일 금통위는 기준 금리를 1.00%에서 1.25%로 인상하였습니다.

2022년 3월 FOMC에서는 2018년 12월 이후로 3년 3개월만에 기준금리를 0.25%p. 인상한 0.25%~0.50%로 조정하였고, 2022년 5월 FOMC에서는 0.50%p. 인상하여 0.75%~1.00%로 조정하였습니다. 한편, 2022년 6월 미국 FOMC에서는 지속적으로 상승하는 물가에 대응하기 위해 기준금리를 0.75%p 인상하며 자이언트스텝을 단행하였습니다. 이에 따라 미국 기준금리는 0.75%~1.00%에서 1.50%~1.75%로 인상되었습니다. 연준이 금리를 급속히 올린 것은 미국의 소비자물가 상승률이 40년만에 최고치를 갱신하는 등 높은 인플레이션 압력을 받고 있기 때문입니다. 연준은 인플레이션이 안정화 될때까지 추가적인 금리 인상을 시사하였습니다. 이후에도 파월 연준 의장은 지속적 금리 인상을 시사하며, 적극적 통화긴축 의지를 드러냈으며, 2022년 7월 FOMC 0.75%p. 인상, 9월 FOMC 0.75%p. 인상, 11월 FOMC에서도 기준금리를0.75%p. 인상하며 4차례 연속 자이언트스텝을 단행하였습니다. 국내의 경우 2021년 6월부터 지속된 이주열 총재의 기준금리 인상 발언 이후 2021년8월 금통위에서 기준금리 0.25%p. 인상(기준금리 0.75%)을 결정하였습니다. 이후 2021년 11월과 2022년 1월에 각각 0.25%p.씩 추가 인상 하였으며, 2022년 4월과 5월 금통위에서도 0.25%p.를 인상하여 한국은행 기준금리는 1.75%로 상승하였습니다. 한편, 2022년 7월 금통위는 미국 기준금리의 추가적인 인상 예상에 따른 한미 금리 역전가시화 및 국내 높은 물가 상승률이 지속되는점 등을 고려하여 1.75%인 기준 금리를 2.25%로 0.50%p 인상하였습니다. 2022년 8월 25일 금통위에서는 0.25%p, 2022년 10월 12일 및 2022년 11월 24일 금통위에서는 각각 0.50%p. 및 0.25%p.의 기준금리 인상을 발표하였습니다.

2023년 1월 13일 금융통화위원회에서도 0.25%p. 인상을 결정하여 3.50% 를 기록하였고 이후 2월, 4월, 5월, 7월 금통위에 이어 8월 금통위에서까지는 연속 5번의 금리동결을 선언하였으나, 모든 위원들이 가계부채 증가세 등을 우려하며 3.75%까지 기준금리를 추가 인상가능성을 열어둬야 한다는 의견을 제시하였습니다. 이후 10월, 11월 및 2024년 1월 및 2월 금통위에서도 금리 동결이 지속되어 증권신고서 제출일 기준 3.50%를 기록하고 있습니다. 한편 미국은 높은 물가 상승 압박과 함께 기준금리 인상기조가 유지됨에 따라 2023년 2월 기준 FOMC는 금리 0.25%p 인상을 결정하였고 2023년 3월 23일, 물가안정과 SVB 등 은행 파산에 대응하는 금융안정 사이에서 또 다시 베이비스텝을 유지하며 0.25%p 추가 인상을 결정, 2023년 5월 4일 FOMC에서도 기준금리를 0.25%p 인상을 결정하였습니다. 2023년 6월 15일 FOMC는 15개월 만에 금리를 동결하였으나, 2023년 7월 26일 다시 0.25%p 추가 인상을 결정하여 22년만에 최고치의 금리 수준을 기록하였습니다. 7월 CPI와 근원 CPI 상승률이 예상치를 하회하였지만, FOMC 의사록에서는 추가 금리 인상을 시사하며 금리 인상 기조가 유지되는 상황이나, 9월 진행한 FOMC에서는 미국의 기준금리는 동결하였습니다. 11월 FOMC는 9월과 마찬가지로 만장일치 기준금리 동결(5.50%) 및 QT 기존 속도 유지를 시사하였습니다. 2023년 12월 FOMC에서 연준은 만장일치 기준금리 동결(5.50%) 하였으나, 점도표 상 2024년 말 기준금리 전망치를 하향조정하며(5.1% → 4.6%) 금리 인상 사이클의 마무리 및 금리 인하의 가능성을 시사하였습니다. 2024년 2월 진행한 FOMC에서도 기준금리를 연속 동결하여 증권신고서 제출일 기준 5.25%~5.50%입니다.

공동대표주관회사는 최근 동종업계의 회사채 및 동일등급의 회사채 발행사례 및 발행금리, 변동성 장세 상황 하 발행금리의 금리변동의 반영 수준, 유통시장에서의 거래금리와 민평금리의 수준, 회사채 평가금리로서의 시장 활용도 등을 종합적으로 검토하였습니다.

⑤ 결론(주)메리츠금융지주의 제16-1회 및 제16-2회 무보증사채 발행을 위한 공모희망금리 결정시 ① 민간채권평가회사 평가금리 및 스프레드 동향, ② 최근 3개월간 동일등급, 동일만기 회사채 발행사례 및 수요예측 참여 현황, ③ 최근 3개월간 (주)메리츠금융지주 유통물 거래현황, ④ 채권시장 동향 등을 종합적으로 고려하여 아래와 같이 결정하였습니다.

[최종 공모희망금리밴드]

구 분
내 용

제16-1회
청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율

제16-2회
청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율

공동대표주관회사인 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)는 합리적으로 판단하여 공모희망금리밴드를 제시하였으나 금리를 확정 또는 보장하는 것이 아니므로, 투자 결정을 위한 판단 및 수요예측 및 청약 시 참고사항으로 활용해야 하며, 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 "유효수요"와 차이가 있습니다. 수요예측 후 유효수요 및 금리는 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 대표주관회사의 수요예측지침에 의거하여 대표주관회사가 결정하며, 필요시 발행회사와 협의합니다.

다. 수요예측 결과(1) 수요예측 참여 내역

[회 차 : 제16-1회]

(단위 : 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적유*
거래실적무

건수
23
10
2
-
-
-
35

수량
3,400
1,400
200
-
-
-
5,000

경쟁률
2.27:1
0.93:1
0.13:1
-
-
-
3.33:1

주1) 경쟁률은 단순경쟁률로, 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임

주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

(*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회 차 : 제16-2회]

(단위 : 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적유*
거래실적무

건수
13
32
2
-
-
-
47

수량
2,010
2,380
300
-
-
-
4,690

경쟁률
4.02:1
4.76:1
0.60:1
-
-
-
9.38:1

주1) 경쟁률은 단순경쟁률로, 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임

주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

(*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(2) 수요예측 신청가격 분포

[회 차 : 제16-1회]

(단위 : bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-41
-
-
2
600
-
-
-
-
-
-
-
-
2
600
12.00%
600
12.00%
포함

-35
1
100
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
2
300
6.00%
900
18.00%
포함

-34
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
0.40%
920
18.40%
포함

-32
2
700
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
700
14.00%
1,620
32.40%
포함

-31
1
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
300
6.00%
1,920
38.40%
포함

-30
3
400
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3
400
8.00%
2,320
46.40%
포함

-27
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
0.40%
2,340
46.80%
포함

-24
2
400
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
400
8.00%
2,740
54.80%
포함

-23
2
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
4.00%
2,940
58.80%
포함

-20
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.00%
3,040
60.80%
포함

-17
-
-
2
330
-
-
-
-
-
-
-
-
2
330
6.60%
3,370
67.40%
포함

-16
-
-
2
220
-
-
-
-
-
-
-
-
2
220
4.40%
3,590
71.80%
포함

-15
3
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3
300
6.00%
3,890
77.80%
포함

-14
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.20%
3,900
78.00%
포함

-12
2
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
4.00%
4,100
82.00%
포함

-11
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.00%
4,200
84.00%
포함

-10
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.00%
4,300
86.00%
포함

-9
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
4.00%
4,500
90.00%
포함

-7
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.00%
4,600
92.00%
포함

-5
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
2.00%
4,700
94.00%
포함

0
1
100
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
2
200
4.00%
4,900
98.00%
포함

7
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.00%
5,000
100.00%
포함

합계
23
3,400
10
1,400
2
200
-
-
-
-
-
-
35
5,000
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회 차 : 제16-2회]

(단위 : bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-54
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
100
2.13%
포함

-50
-
-
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
4.26%
300
6.40%
포함

-49
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
0.43%
320
6.82%
포함

-46
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
420
8.96%
포함

-45
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
520
11.09%
포함

-43
2
500
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
3
530
11.30%
1,050
22.39%
포함

-41
1
100
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
4.26%
1,250
26.65%
포함

-40
-
-
2
220
-
-
-
-
-
-
-
-
2
220
4.69%
1,470
31.34%
포함

-38
2
300
1
100
1
200
-
-
-
-
-
-
4
600
12.79%
2,070
44.14%
포함

-37
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.21%
2,080
44.35%
포함

-35
1
100
3
320
-
-
-
-
-
-
-
-
4
420
8.96%
2,500
53.30%
포함

-32
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
2,600
55.44%
포함

-31
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
4.26%
2,800
59.70%
포함

-30
2
500
3
140
-
-
-
-
-
-
-
-
5
640
13.65%
3,440
73.35%
포함

-29
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.07%
3,490
74.41%
포함

-26
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.07%
3,540
75.48%
포함

-25
-
-
4
330
-
-
-
-
-
-
-
-
4
330
7.04%
3,870
82.52%
포함

-23
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.21%
3,880
82.73%
포함

-22
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
3,980
84.86%
포함

-20
-
-
2
120
1
100
-
-
-
-
-
-
3
220
4.69%
4,200
89.55%
포함

-16
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
0.43%
4,220
89.98%
포함

-15
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
4,320
92.11%
포함

-13
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
0.43%
4,340
92.54%
포함

-12
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.07%
4,390
93.60%
포함

-10
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
4,490
95.74%
포함

-6
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.07%
4,540
96.80%
포함

2
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
2.13%
4,640
98.93%
포함

10
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
1.07%
4,690
100.00%
포함

합계
13
2,010
32
2,380
2
300
-
-
-
-
-
-
47
4,690
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(3) 수요예측 상세 분포 현황

[회 차 : 제16-1회]

(단위: bp, 억원)

수요예측 참여자
개별민평 대비 스프레드
합계

-41
-35
-34
-32
-31
-30
-27
-24
-23
-20
-17
-16
-15
-14
-12
-11
-10
-9
-7
-5
0
7

기관투자자 1
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300

기관투자자 2
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300

기관투자자 3
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 4
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 5
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 6
-
-
-
500
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
500

기관투자자 7
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 8
-
-
-
-
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300

기관투자자 9
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 10
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 11
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 12
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 13
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 14
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 15
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 16
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 17
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 18
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300

기관투자자 19
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
30
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
30

기관투자자 20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 21
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 22
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 23
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 24
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 25
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10
-
-
-
-
-
-
-
-
10

기관투자자 26
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 27
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 28
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 29
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
100

기관투자자 30
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
200

기관투자자 31
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
100

기관투자자 32
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
100

기관투자자 33
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
100

기관투자자 34
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
100

기관투자자 35
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
100

합계
600
300
20
700
300
400
20
400
200
100
330
220
300
10
200
100
100
200
100
100
200
100
5,000

누적합계
600
900
920
1,620
1,920
2,320
2,340
2,740
2,940
3,040
3,370
3,590
3,890
3,900
4,100
4,200
4,300
4,500
4,600
4,700
4,900
5,000
-

[회 차 : 제16-2회]

(단위: bp, 억원)

수요예측 참여자
개별민평 대비 스프레드
합계

-54
-50
-49
-46
-45
-43
-41
-40
-38
-37
-35
-32
-31
-30
-29
-26
-25
-23
-22
-20
-16
-15
-13
-12
-10
-6
2
10

기관투자자 1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 2
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 3
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 4
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 5
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 6
-
-
-
-
-
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300

기관투자자 7
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 8
-
-
-
-
-
30
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
30

기관투자자 9
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 10
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 11
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 12
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 13
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 14
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 15
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 16
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 17
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10

기관투자자 18
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 19
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 21
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 22
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 23
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 24
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
300

기관투자자 25
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 26
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 27
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 28
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 29
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50

기관투자자 30
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50

기관투자자 31
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
200

기관투자자 32
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
100

기관투자자 33
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
20

기관투자자 34
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10

기관투자자 35
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10

기관투자자 36
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50
50

합계
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200
20
100
100
530
200
220
600
10
420
100
200
640
50
50
330
10
100
220
20
100
20
50
100
50
100
50
4,690

누적합계
100
300
320
420
520
1,050
1,250
1,470
2,070
2,080
2,500
2,600
2,800
3,440
3,490
3,540
3,870
3,880
3,980
4,200
4,220
4,320
4,340
4,390
4,490
4,540
4,640
4,690
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라. 유효수요의 범위, 산정근거

구 분
내 용

공모희망금리
[제 16-1회]수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.[제 16-2회]수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다..

유효수요의 정의
"유효수요"란, 공모금리 결정 시, 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 물량

유효수요 판단기준 및 판단근거
① 금번 발행과 관련하여 발행회사와 공동대표주관회사는 공모희망금리 산정시 공모희망금리 결정과 관련하여 민간채권평가사의 평가금리, 최근 동일 신용등급 회사채의 스프레드 동향, 기 발행 회사채 유통현황 및 채권시장 동향 등을 고려하여 결정하였습니다. 자세한 내용은 상기 가.~나. 항목을 참고하시기 바랍니다.② 본 사채의 유효수요는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 공동대표주관회사의 내부 지침에 근거하여 발행회사와 공동대표주관회사가 협의하여 결정하였습니다. 각각의 수요예측 참여자가 제시한 금리에는 발행회사와 공동대표주관회사가 고려한 위험(발행회사의 산업 및 재무 상황, 금리 및 스프레드 전망) 등이 종합적으로 반영되어 있을 것이라고 판단하였으며, 이에 참여한 모든 건을 유효수요로 정의하였습니다.③ 본 사채의 수요예측 결과 기관투자자의 수요예측 신청현황은 아래와 같습니다.[제16-1회]- 총 참여신청금액 : 5,000억원- 총 참여신청범위 : -0.41%p. ~ +0.07%p.- 총 참여신청건수 : 35건- 유효수요내 참여신청금액 : 5,000억원- 유효수요내 참여신청건수 : 35건[제16-2회]- 총 참여신청금액 : 4,690억원- 총 참여신청범위 : -0.54%p. ~ +0.10%p.- 총 참여신청건수 : 47건- 유효수요내 참여신청금액 : 4,690억원- 유효수요내 참여신청건수 : 47건

발행금리 결정에대한 수요예측 결과의 반영 내용

공동대표주관회사는 유효수요의 범위를 산정함에 있어 2024년 03월 18일 실시된 수요예측 결과를 고려하여 "누적도수"의 개념을 사용하였으며, 발행금액과 발행금리는 발행회사와 공동대표주관회사가 최종 협의하여 결정되었습니다.발행회사 및 공동대표주관회사의 협의를 통해 제16-1회 2,000억원(2년 만기) 및 제16-2회 500억원(3년 만기) 총 2,500억원을 발행하기로 최종 결정하였습니다. '본 사채'에 적용할 이자율은 아래와 같습니다. [주식회사 메리츠금융지주 제16-1회 무기명식 이권부 무보증사채]

본

사채의
이자율
및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 한다.[주식회사 메리츠금융지주 제16-2회 무기명식 이권부 무보증사채]

본
사채의
이자율 및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.45%p.를 가산한 이자율로 한다.

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 수요예측"발행회사"는 (주)메리츠금융지주를 지칭하며, "공동대표주관회사"는 NH투자증권(주), 한국투자증권(주), 신한투자증권(주) 및 KB증권(주)를 지칭합니다.

1. "공동대표주관회사"는 "인수규정" 제2조 제7호 및 제12조에 따라 "수요예측"을 실시하여 "발행회사"와 협의하여 발행금액 및 발행금리를 결정한다. 단, 기관투자자(이하 "인수규정" 제2조 제8호에 의한 기관투자자로 한다. 이하 같다) 중 투자일임ㆍ신탁업자는 다음 요건을 충족하는 투자일임ㆍ신탁업자를 수요예측에 참여하도록 하며, 이에 대한 확인서를 받아야 한다.

(1) 투자일임ㆍ신탁고객이 기관투자자일 것, 다만 인수규정 제2조 제18호에 따른 고위험고수익투자신탁과 법 시행령 제103조 제2호의 불특정금전신탁의 경우에는 기관투자자 여부에 관계없이 참여가 가능하다.

(2) 투자일임ㆍ신탁고객이 규정 제17조의2 제5항 제2호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정된 자가 아닐 것

2. 수요예측은 "무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 진행하며, 수요예측 프로그램은 "한국금융투자협회"의 "K-Bond" 프로그램 및 FAX 접수방법을 사용한다. 단, 불가피한 상황이 발생할 경우 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 협의하여 수요예측 방법을 결정한다.

3. 수요예측기간은 2024년 03월 18일 09시부터 16시까지로 한다.

4. "본 사채"의 수요예측 공모희망 금리:

[제16-1회]

수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.

[제16-2회]

수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.50%p.~+0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.

5. "수요예측"에 따른 배정은 한국금융투자협회의 "무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 "공동대표주관회사"가 결정한다.

6. "수요예측"에 따른 배정 후, "공동대표주관회사"는 배정결과를 FAX 또는 전자우편의 형태로 배정받을 투자자에게 송부한다.

7. "공동대표주관회사"는 "수요예측" 결과를 "발행회사"에 한해서만 공유할 수 있다. 단, 법원, 금융위원회 등 정부기관(준정부기관 및 정부기관에 준하거나 그 업무를 위탁받아 수행하는 감독기관 및 단체 등 포함)으로부터 자료 등의 요구를 받는 경우, 법률이 허용하는 범위 내에서 즉시 "발행회사"에 통지하고 법률이 허용하는 범위 내에서 최소한의 자료만을 제공한다.

8. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자의 불성실 수요예측 참여자 지정 여부를 확인하여야 한다.

9. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자의 신청수량 및 가격 기재시 착오방지 등을 위한 대책을 마련하여야 한다.

10. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자가 원하는 경우 금리대별로 희망물량을 신청할 수 있도록 하여야 한다.

11. "공동대표주관회사"는 집합투자업자의 경우 수요예측 참여시 고유재산, 투자일임재산 등 참여재산을 구분하여 접수하여야 한다.

12. "공동대표주관회사"는 수요예측기간 중 경쟁률을 공개하여서는 아니 된다.

13. "공동대표주관회사"는 공모금액 미달 등 불가피한 경우를 제외하고, 수요예측 종료 후 별도의 수요파악을 하여서는 아니 된다. 수요예측 종료 후, 제출된 증권신고서에 대한 금융감독원의 정정요구명령 등으로 인하여 발행일정이 변경될 경우에도 별도의 수요예측을 재실시하지 않고 최초의 수요예측 결과를 따른다.

14. "공동대표주관회사"는 수요예측 관련 사항을 기록하고 이와 관련된 자료를 발행일로부터 3년 이상 보관하여야 한다.

나. 청약

1. 청약공고기간: 증권신고서 수리일 이후부터 청약개시일까지

2. 청약일: 2024년 03월 26일 09시부터 16시까지

3. 청약 및 배정방법

(1) 청약자는 소정의 청약서에 필요한 사항을 기재한 후 기명날인 또는 서명하여 청약취급처에 FAX 또는 전자우편의 형태로 제출하는 방법으로 청약한다.

(2) 청약자는 1인 1건에 한하여 청약할 수 있으며, "금융실명거래 및 비밀보장에 관한 법률"의 규정에 의한 실명확인이 된 계좌를 통하여 청약을 하거나 별도로 실명확인을 하여야 한다. 이중청약이 있는 경우 그 전부를 청약하지 아니한 것으로 본다.

(3) "본 사채"에 투자하고자 하는 투자자(자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제9조 제5항에 규정된 전문투자자 및 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제132조에 따라 투자설명서의 교부가 면제되는자 제외)는 청약전 투자설명서를 교부받아야 한다.

① 교부장소: 인수단의 본ㆍ지점

② 교부방법: "본 사채"의 투자설명서는 상기의 교부장소에서 인쇄된 문서의 방법 또는 전자문서의 방법으로 교부한다.

③ 교부일시: 2024년 03월 26일

④ 기타사항:

(i) "본 사채" 청약에 참여하고자 하는 투자자는 청약전 반드시 투자설명서를 교부받은 후 교부확인서에 서명하여야 하며, 투자설명서를 교부받지 않고자 할 경우, 투자설명서 수령거부의사를 서면 등으로 표시하여야 하고, 전화ㆍ전신ㆍ모사전송, 전자우편 등으로도 투자설명서 수령거부의사를 표시할 수 있다. 해당지점은 "본 사채"의 투자설명서(수령/수령거부) 확인서를 보관하도록 한다.

(ii) 투자설명서 교부를 받지 않거나, 수령거부의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ모사전송, 전자우편 등의 방법으로 표시하지 않을 경우 "본 사채"의 청약에 참여할 수 없다.

(4) 배정방법

① 수요예측에 참여한 전문투자자 및 기관투자자(이하 "수요예측 참여자"로 한다. 이하 같다.)가 수요예측 결과에 따라 배정된 금액을 청약하는 경우에는 그 청약금액의 100%를 우선배정한다. 단, 우선배정 금액은 수요예측 참여자가 수요예측 결과에 따라 배정받은 금액과 청약금액 중 작은 금액으로 한다.

② "수요예측 참여자"의 총 청약금액이 발행금액 총액에 미달 된 경우에 한하여 발행금액 총액에서 "수요예측 참여자"의 최종 배정금액을 공제한 잔액을 청약일 당일 16시까지 청약 접수한 전문투자자 및 기관투자자와 일반투자자에게 배정할 수 있으며, 이 경우 다음의 방법에 따른다.

(i) 전문투자자 및 기관투자자: 청약금액에 비례하여 안분배정하되, 청약자별 배정금액의 일십억원 미만의 금액은 절사하며 잔여금액은 최대 청약자에게 배정한다. 단, 동순위 최대 청약자가 둘 이상인 경우에는 "공동대표주관회사"가 합리적으로 판단하여 배정한다.

(ii) 일반투자자: 전문투자자 및 기관투자자 배정 후 잔액이 발생한 경우, 그 잔액에 대하여 다음과 같은 방법으로 배정한다.

a. 총 청약건수가 미달된 모집총액을 최저청약단위로 나눈 건수를 초과하는 경우에는 추첨에 의하여 최저청약단위를 배정한다.

b. 총 청약건수가 미달된 모집총액을 최저청약단위로 나눈 건수를 초과하지 않는 경우에는 청약자의 청약금액에 관계없이 최저청약단위를 우선배정하고, 최저청약단위를 초과하는 청약분에 대하여는 그 초과 청약금액에 비례하여 최저청약단위로 안분배정한다.

③ 상기 제1호 내지 제3호의 배정에도 불구하고 미달금액이 발생하는 경우, 그 미달된 잔액에 대해서 "인수단"이 "인수비율"대로 안분하여 인수하기로 한다.

4. 청약단위: 최저청약금액은 일십억원 이상으로 하며, 일십억원 이상은 일십억원 단위로 한다.

5. 청약증거금: "본 사채" 발행가액의 100%에 해당하는 금액으로 하고, 청약증거금은 2024년 03월 26일에 "본 사채"의 납입금으로 대체 충당하며, 청약증거금에 대하여는 이자를 지급하지 아니한다.

6. 청약취급처: "인수단"의 본점

7. 청약서를 송부한 청약자는 당일 16시까지 청약증거금을 납부한다.

다. 배정

① 수요예측에 참여한 전문투자자 및 기관투자자(이하 "수요예측 참여자"로 한다. 이하 같다.)가 수요예측 결과에 따라 배정된 금액을 청약하는 경우에는 그 청약금액의 100%를 우선배정한다. 단, 우선배정 금액은 수요예측 참여자가 수요예측 결과에 따라 배정받은 금액과 청약금액 중 작은 금액으로 한다.

② "수요예측 참여자"의 총 청약금액이 발행금액 총액에 미달 된 경우에 한하여 발행금액 총액에서 "수요예측 참여자"의 최종 배정금액을 공제한 잔액을 청약일 당일 16시까지 청약 접수한 전문투자자 및 기관투자자와 일반투자자에게 배정할 수 있으며, 이 경우 다음의 방법에 따른다.

(i) 전문투자자 및 기관투자자: 청약금액에 비례하여 안분배정하되, 청약자별 배정금액의 일십억원 미만의 금액은 절사하며 잔여금액은 최대 청약자에게 배정한다. 단, 동순위 최대 청약자가 둘 이상인 경우에는 "공동대표주관회사"가 합리적으로 판단하여 배정한다.

(ii) 일반투자자: 전문투자자 및 기관투자자 배정 후 잔액이 발생한 경우, 그 잔액에 대하여 다음과 같은 방법으로 배정한다.

a. 총 청약건수가 미달된 모집총액을 최저청약단위로 나눈 건수를 초과하는 경우에는 추첨에 의하여 최저청약단위를 배정한다.

b. 총 청약건수가 미달된 모집총액을 최저청약단위로 나눈 건수를 초과하지 않는 경우에는 청약자의 청약금액에 관계없이 최저청약단위를 우선배정하고, 최저청약단위를 초과하는 청약분에 대하여는 그 초과 청약금액에 비례하여 최저청약단위로 안분배정한다.

③ 상기 제1호 내지 제3호의 배정에도 불구하고 미달금액이 발생하는 경우, 그 미달된 잔액에 대해서 "인수단"이 "인수비율"대로 안분하여 인수하기로 한다.

※ 관련법규<자본시장과 금융투자업에 관한 법률>제9조 (그 밖의 용어의 정의)⑤ 이 법에서 "전문투자자"란 금융투자상품에 관한 전문성 구비 여부, 소유자산규모 등에 비추어 투자에 따른 위험감수능력이 있는 투자자로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는자를 말한다. 다만, 전문투자자 중 대통령령으로 정하는 자가 일반투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우 금융투자업자는 정당한 사유가 있는 경우를 제외하고는 이에 동의하여야 하며, 금융투자업자가 동의한 경우에는 해당투자자는 일반투자자로 본다.<개정 2009.2.3>1. 국가2. 한국은행3. 대통령령으로 정하는 금융기관4. 주권상장법인. 다만, 금융투자업자와 장외파생상품 거래를 하는 경우에는 전문투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우에 한한다.5. 그 밖에 대통령령으로 정하는 자
제124조 (정당한 투자설명서의 사용)①누구든지 증권신고의 효력이 발생한 증권을 취득하고자 하는 자(전문투자자, 그 밖에 대통령령으로 정하는 자를 제외한다)에게 제123조에 적합한 투자설명서를 미리 교부하지아니하면 그 증권을 취득하게 하거나 매도하여서는 아니 된다. 이 경우 투자설명서가 제436조에 따른 전자문서의 방법에 따르는 때에는 다음 각 호의 요건을 모두 충족하는 때에이를 교부한 것으로 본다.<개정 2013.5.28.>1. 전자문서에 의하여 투자설명서를 받는 것을 전자문서를 받을 자(이하 "전자문서수신자"라 한다)가 동의할 것2. 전자문서수신자가 전자문서를 받을 전자전달매체의 종류와 장소를 지정할 것3. 전자문서수신자가 그 전자문서를 받은 사실이 확인될 것4. 전자문서의 내용이 서면에 의한 투자설명서의 내용과 동일할 것
<자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령>제11조 (증권의 모집ㆍ매출)① 법 제9조제7항 및 제9항에 따라 50인을 산출하는 경우에는 청약의 권유를 하는 날 이전 6개월 이내에 해당 증권과 같은 종류의 증권에 대하여 모집이나 매출에 의하지 아니하고 청약의 권유를 받은 자를 합산한다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자는 합산 대상자에서 제외한다. <개정 2009.10.1., 2010.12.7., 2013.6.21., 2013.8.27., 2016.6.28., 2016.7.28.>

1. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 전문가

가. 전문투자자

나. 삭제 <2016.6.28.>

다.「공인회계사법」에 따른 회계법인

라. 신용평가회사(법 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자를 말한다. 이하 같다)

마. 발행인에게 회계, 자문 등의 용역을 제공하고 있는 공인회계사ㆍ감정인ㆍ변호사ㆍ변리사ㆍ세무사 등 공인된 자격증을 가지고 있는 자

바. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 전문가로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

2. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 연고자

가. 발행인의 최대주주[「금융회사의 지배구조에 관한 법률」 제2조제6호가목에 따른 최대주주를 말한다. 이 경우 "금융회사"는 "법인"으로 보고, "발행주식(출자지분을 포함한다.이하 같다)"은 "발행주식"으로 본다. 이하 같다]와 발행주식 총수의 100분의 5 이상을 소유한 주주

나. 발행인의 임원(「상법」제401조의2제1항 각 호의 자를 포함한다. 이하 이 호에서 같다) 및「근로복지기본법」에 따른 우리사주조합원

다. 발행인의 계열회사와 그 임원

라. 발행인이 주권비상장법인(주권을 모집하거나 매출한 실적이 있는 법인은 제외한다)인경우에는 그 주주

마. 외국 법령에 따라 설립된 외국 기업인 발행인이 종업원의 복지증진을 위한 주식매수제도 등에 따라 국내 계열회사의 임직원에게 해당 외국 기업의 주식을 매각하는 경우에는그 국내 계열회사의 임직원

바. 발행인이 설립 중인 회사인 경우에는 그 발기인

사. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 연고자로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

제132조 (투자설명서의 교부가 면제되는 자)법 제124조제1항각 호 외의 부분 전단에서 "대통령령으로 정하는 자"란 다음 각 호의어느 하나에 해당하는 자를 말한다.<개정 2009.7.1., 2013.6.21.>1. 제11조제1항제1호다목부터 바목까지 및 같은 항 제2호 각 목의 어느 하나에 해당하는 자

1의2. 제11조제2항제2호 및 제3호에 해당하는 자

2. 투자설명서를 받기를 거부한다는 의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ모사전송, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시한 자

3. 이미 취득한 것과 같은 집합투자증권을 계속하여 추가로 취득하려는 자. 다만, 해당 집합투자증권의 투자설명서의 내용이 직전에 교부한 투자설명서의 내용과 같은 경우만 해당한다.

라. 상장신청예정일(1) 상장신청예정일 : 2024년 03월 21일(2) 상장예정일 : 2024년 03월 26일

마. 사채권교부예정일 및 교부장소

본 사채에 대하여는 「주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제36조에 의하여 사채권을 발행하지 않고 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록한다.
바. 기타 모집 또는 매출에 관한 사항 (1) 본 사채에 대하여는 「주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제36조에 의하여 사채권을 발행하지 않고 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록한다. (2) 청약증거금: "본 사채" 발행가액의 100%에 해당하는 금액으로 하고, 청약증거금은 2024년 03월 26일에 "본 사채"의 납입금으로 대체 충당하며, 청약증거금에 대하여는 이자를 지급하지 아니한다.(3) 본 사채의 원리금지급의무에 대하여는 "발행회사"가 전적으로 책임을 진다.(4) "발행회사"가 원금 또는 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율을 적용하여 계산하되, 동 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.

5. 인수 등에 관한 사항

가. 사채의 인수

[ 제16-1회 ]
(단위 : 원)

인수인
주 소

인수금액 및
수수료

인수조건

명칭
고유번호
인수금액

수수료
(정액)

NH투자증권(주)
00120182
서울특별시 영등포구 여의대로 108
60,000,000,000
125,000,000
총액인수

신한투자증권(주)
00138321
서울특별시 영등포구 여의대로 70
70,000,000,000

125,000,000

총액인수

한국투자증권(주)
00160144
서울시 영등포구 의사당대로 88
70,000,000,000

125,000,000

총액인수

[ 제16-2회 ]
(단위 : 원)

인수인
주 소

인수금액 및
수수료

인수조건

명칭
고유번호
인수금액

수수료
(정액)

KB증권(주)
00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
50,000,000,000

125,000,000

총액인수

나. 사채의 관리계약

[ 제16-1회 ]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
관리금액 및 수수료
관리조건

명칭
고유번호
관리금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
200,000,000,000
4,800,000
-

[ 제16-2회 ]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
관리금액 및 수수료
관리조건

명칭
고유번호
관리금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
50,000,000,000

1,200,000

-

다. 특약사항

발행회사"는 "본 사채"의 상환을 완료하기 이전에 아래의 사항이 발생하였을 경우에는 지체없이 "인수단"에게 통보하여야 한다.

1. "발행회사"의 발행어음 또는 수표의 부도 혹은 기타 사유로 금융기관으로부터 거래가 정지된 때

2. "발행회사"가 영업의 일부 또는 전부를 변경 또는 정지 또는 영업의 전부 또는 중요한 일부를 양도하고자 하는 때

3. "발행회사"의 영업목적의 변경

4. 화재, 홍수 등 천재지변, 재해로 "발행회사"에게 막대한 손해가 발생한 때

5. "발행회사"가 다른 회사를 인수 또는 합병하거나 "발행회사"가 다른 회사에 인수 또는 합병될 때, "발행회사"를 분할하고자 할 때, 발행회사의 중요한 자산 또는 영업의 전부 또는 중요한 일부를 양도할 때, 기타 발행회사의 조직에 관한 중대한 변경이 있는 때

6. 자산재평가법에 의하여 자산재평가 착수보고서와 재평가신고를 한 때

7. "발행회사" 자기자본의 100% 이상을 타법인에 출자하는 내용의 이사회결의 등 내부 결의가 있은 때

8. "발행회사" 자기자본의 100% 이상의 차입 또는 기채를 그 내용으로 하는 이사회결의 등 내부결의가 있는 때

9. "발행회사"가 발행회사의 영업에 중대한 영향을 미치는 다른 회사의 영업 전부 또는 일부를 양수하고자 하는 때

10. 기타 "발행회사" 경영상 중대한 영향을 미치는 사항이 발생한 때

II. 증권의 주요 권리내용

1. 사채의 명칭, 주요 권리 내용, 발행과 관련한 약정 및 조건

가. 일반적인 사항

(단위 : 원)

회 차
금 액
만 기 일
연리이자율
옵션관련사항

제16-1회 무보증사채
200,000,000,000
2026년 03월 26일
(주1)
-

제16-2회 무보증사채
50,000,000,000
2027년 03월 26일
(주2)
-

주1)
본

사채의
이자율
및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 2년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.를 가산한 이자율로 한다.

주2)
본
사채의
이자율 및 발행수익률은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 ㈜메리츠금융지주 3년만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.45%p.를 가산한 이자율로 한다.

(1) 당사가 발행하는 제16-1회 및 제16-2회 무보증사채는 무기명식 이권부 공모사채로서, 본 사채에는 Call-Option이나 Put-Option 등의 조기상환권이 부여되어 있지 않습니다. 또한, 주식으로 전환될수 있는 전환청구권이 부여되어 있지 않습니다.

(2) 본 사채는 주식으로 전환될 수 있는 전환청구권이 부여되어 있지 않으며, '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물 사채권을 발행하지 아니합니다.(3) 본 사채는 선순위로서 기발행된 당사의 무담보, 무보증 사채 및 기타 채무와 동순위에 있습니다.
나. 기한의 이익 상실에 관한 사항 ("사채관리계약서 제1-2조 14항")당사가 본 사채의 발행과 관련하여 한국증권금융(주)와 맺은 사채관리계약과 관련하여 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 사채관리회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을상실함을 선언할 수 있습니다. 기타 자세한 사항은 "사채관리계약서"를 참고하시기 바랍니다.("발행회사" 또는 "갑"은 (주)메리츠금융지주를 말하며 "을" 또는 "사채관리회사"는 한국증권금융(주)을 지칭합니다.)

14. 기한의 이익 상실에 관한 사항

가
. 기한의 이익 상실

(1)

기한의 이익의 즉시 상실

다음 중 어느 하나의 사유가 발생한 경우에
“갑
”은 즉시 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실하며
, 이 사실을 공고하고 자신이 알고 있는 사채권자 및
“을
”에게 이를 통지하여야 한다
.

(

가
) “갑
”(“갑
”의 청산인이나
“갑
”의 이사를 포함
)이 파산 또는 회생절차개시의 신청을 한 경우

(

나
) “갑
”(“갑
”의 청산인이나
“갑
”의 이사를 포함
) 이외의 제
3자가
“갑
”에 대한 파산 또는 회생절차개시의 신청을 하고
“갑
”이 이에 동의
(“갑
” 또는 그 대표자가 법원의 심문에서 동의 의사를 표명한 경우포함
)하거나 위 제
3자에 의한 해당 신청이 있은 후
10일 이내에 그 신청이 취하 되거나 법원의 기각 결정이 내려지지 아니한 경우
. 이 경우
“갑
”의 동의가 있는 경우에는 그 동의 의사가 법원에 제출된 시점
(심문 시 동의 의사 표명이 있는 경우에는 해당 심문 종결 시
)을
, 기타의 경우에는 제
3자에 의한 신청일로부터
10일이 도과된 때를 각 그 기준으로 하되 후자의 경우 그 기간 도과 전에 법원에 의한 파산이나 회생 관련 보전처분이나 절차중지명령 또는 회생절차개시결정이나 파산선고가 내려지면 그 때를 기준으로 한다
.

(

다
) “갑
”에게 존립기간의 만료 등 정관으로 정한 해산사유의 발생
, 법원의 해산명령 또는 해산판결
, 주주총회의 해산결의가 있는 경우

(

라
) “갑
”이 휴업 또는 폐업하는 경우
(단
, 노동쟁의로 인한 일시적인 휴업은 제외한다
.)

(

마
) “갑
”이 발행
, 배서
, 보증
, 인수한 어음 또는 수표가 부도처리 되거나 기타의 이유로 은행거래 또는 당좌거래가 정지된 때와
“갑
”에게 금융결제원
(기타 어음교환소의 역할을 하는 기관을 포함한다
)의 거래정지처분이 있는 때 및 채무불이행명부등재 신청이 있는 때 등
“갑
”이 지급불능 또는 지급정지의 상태에 이른 것으로 인정되는 경우

(

바
) 본 사채의 만기가 도래하였음에도
“갑
”이 그 정해진 원리금 지급 의무를 해태하는 경우

(

사
) “갑
”의 부채총액이 자산총액을 초과하여 채권금융기관이 상환기일 연장
, 원리금감면
, 대출금의 출자전환 기타 이에 준하는 방법으로 채권을 재조정할 필요가 있다고 인정되는 경우

(

아
) 감독관청이
“갑
”의 중요한 영업에 대해 정지 또는 취소처분을 내린 경우

("

중요한 영업
"이라 함은
"갑
"의 업종
, 사업구조 등을 고려할 때 해당 영업에 대한 정지 또는 취소처분이 내려지는 경우
"갑
"이 그의 주된 사업을 영위할 수 없을 것으로 객관적으로 판단되는 영업을 말한다
)

(

자
) "갑
"이 본 사채 이외 사채에 관하여 기한의 이익을 상실한 경우

(

차
) "갑
"이 기업구조조정촉진법에 따라 주채권은행으로부터 부실징후기업에 해당한다는 통보를 받거나 동법 제
5조 제
2항 각 호의 관리절차의 개시를 신청한 경우 또는 금융기관에 의한 경영관리 기타 이와 유사한 사적 절차 등이 개시된 때
(법률의 제정 또는 개정 등으로 인하여 이와 유사한 절차가 개시된 경우를 포함한다
)

(2) ‘

기한의 이익 상실 선언
’에 의한 기한의 이익 상실

다음 중 어느 하나의 사유가 발생한 경우에 본 사채의 사채권자 및
“을
”은 사채권자집회의 결의에 따라
“갑
”에 대한 서면통지를 함으로써
“갑
”이 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있다
.

(

가
) 원금의 일부를 상환하여야 할 의무 또는 기한이 도래한 이자지급의무를 불이행하여
, 통지한 변제유예기간 내에 변제하지 못한 경우

(

나
) 본 사채에 의한 채무를 제외한
“갑
”의 채무 중 원금 일천억원
(￦
100,000,000,000) 이상의 채무에 대하여
, 만기에 지급이 해태된 경우 또는 의무불이행으로 인하여 기한의 이익이 상실된 경우 또는 당해 채무에 관한 의무 불이행으로 관련 담보가 실행된 경우

(

다
) “갑
”의 재산의 전부 또는 중요부분에 압류명령이 결정된 경우 또는 임의경매가 개시된 경우

(

라
) “갑
”이 제
2-2조 제
1항
, 제
2-3조
, 제
2-4조 제
1항 및 제
2항
, 제
2-5조
, 제
2-5조의
2의 의무를 위반한 경우
(본 의무 위반의 판단 기준은 당해 발행회사의 분기
, 반기 또는 회계연도 전체에 대한 각 보고서 기재를 기준으로 하되 그보다 더 최근의 일시에 의한 발행회사 서류에 따를 때 그 위반이 인정되는 경우 그에 의할 수 있다
.)

(

마
) “갑
”의 재산의 전부 또는 중요부분에 대하여 가압류
, 가처분이 선고되고
, 60일 이내에 취소되지 않은 경우

(

바
) “갑
”이
(라
) 기재 각 의무를 제외한 본 계약상의 의무의 이행 또는 준수를 해태한 경우로서
, 그 치유가 불가능한 경우 또는 치유가 가능한 경우로서
“을
”이나 사채권자가 사채권자집회의 결의
, 또는 단독 또는 공동으로
‘본 사채의 미상환잔액
’의
3분의
1이상을 보유한 사채권자의 동의를 얻어
“갑
”에게 이러한 해태의 치유를 구하는 통지를 한 후
60일이 경과하여도 당해 해태가 치유되지 아니한 경우

(

사
) 위
(다
) 또는
(마
)의
"갑
"의 재산의 전부 또는 중요부분이라 함은 그 재산에 대한 강제집행
(체납처분을 포함한다
) 또는 담보권 실행이 이루어지는 경우
"갑
"의 영업 또는
"본 사채
"의 상환이 사실상 불가능할 정도의 주요 재산을 말한다
.

(3)

사채권자가
(2)에 따라 기한의 이익 상실 선언을 한 경우 및
(2)의
(바
)에 따라 해태의 치유를 구하는 청구를 하는 경우에는 즉시
“을
”에게도 통지하여야 한다
.

(4) (1)

및
(2)에 따라 기한의 이익이 상실되면
“갑
”은 원금전액과 기한의 이익이 상실된 날까지 발생한 이자 중 미지급액을 즉시 변제하여야 한다
.

나
. ‘기한의 이익 상실에 대한 원인사유의 불발생 간주
’

(1)

사채권자는 다음 중 어느 하나의 요건을 충족할 경우
“갑
” 및
“을
”에게 서면으로 통지함으로써 기 발생한
‘기한이익상실 원인사유
’를 발생하지 않은 것으로 간주할 수 있다
. 단
, 가
. (2) (가
)의 경우에는
(가
)에 정해진 방법에 의하여서만 이를 행할 수 있다
.

(

가
) 사채권자집회의 결의가 있는 경우

(

나
) 단독 또는 공동으로
‘본 사채의 미상환잔액
’의
3분의
2이상을 보유한 사채권자의 동의가 있는 경우

(2) (1)

에 따른
‘기한의 이익 상실에 대한 원인 사유 불발생 간주
’는 다른
‘기한이익상실 원인사유
’ 또는 새로 발생하는
‘기한이익상실 원인사유
’에 영향을 미치지 아니한다
.

다
. 기한의 이익 상실의 취소

사채권자는 다음의 요건이 모두 충족된 경우에는 사채권자집회의 결의를 얻어
“갑
” 및
“을
”에게 서면으로 통지함으로써 기한의 이익 상실을 취소할 수 있다
.

(

가
) 기한의 이익 상실로 인하여 지급기일이 도래한 것으로 간주되는 원리금 지급채무를 제외하고
, 모든
‘기한이익상실사유
’ 또는
‘기한이익상실 원인사유
’가 치유되거나 불발생한 것으로 간주될 것

(

나
) ㉠ 지급기일이 경과한 이자 및 이에 대한 제
2-1조 제
3항의 연체이자
(기한의 이익 상실선언으로 인하여 지급하여야 할 이자는 제외한다
.)와 ㉡
‘기한이익상실사유
’ 또는
‘기한이익상실 원인사유
’의 발생과 관련하여
“을
”이 지출하였거나 지출할 비용의 상환을 하기에 충분한 금액을
“을
”에게 지급하거나 예치할 것

라
. 기한의 이익 상실과 관련된 기타 구제 방법

“을”은 사채권자집회의 결의를 얻어 다음 중 어느 하나의 조치로써 가
. (2)에 의한 기한의 이익 상실 선언에 갈음하거나 이와 병행할 수 있다
.

(

가
) 본 사채에 대한 보증 또는 담보의 요구

(

나
) 기타 본 사채의 원리금 지급 및 본 계약상의 의무의 이행을 강제하기에 필요하거나 적절한 조치

다. 발행회사의 의무 및 책임("사채관리계약서 제2절")

구분
발행회사의 원리금지급의무
조달자금의 사용
담보권설정등의제한
재무비율 등의 유지
지배구조변경 제한

내용
계약에서 정하는 시기와 방법에 따라 원리금 지급(제2-1조)

채무상환자금(제2-2조, 제1-2조 제
13호)

일정 사유를 제외하고본 사채의 상환 전까지담보권설정 불가(제2-4조)
부채비율 200% 이하로유지(별도재무제표)(제2-3조)
지배구조 변경 불가(최대주주 변경)(제2-5조의 2)

구분
자산의 처분제한
사채관리계약이행상황보고서
발행회사의 사채관리회사에 대한 보고 및 통지의무
발행회사의 책임

내용
한 회계년도에 자산총계 70% 이상(별도재무제표)의 자산을 매매, 양도, 임대 기타 처분 불가(제2-5조)
사업보고서 및 반기보고서 제출일로부터 30일 이내에 사채관리계약이행상황보고서를 작성하여 제출(제2-6)
사업보고서, 분/반기보고서, 주요사항보고서 제출시 통지, 기한이익상실사실 , 후순위 특약 사유 발생 등(제2-7조)
허위 또는 중대한 정보가 누락된 자료 및 정보를 제출하거나 불성실한 이행으로 인하여 손해를 발생시킬시 배상책임제(2-8조)

"발행회사" 또는 "갑"은 (주)메리츠금융지주를 말하며 "을" 또는 "사채관리회사"는 한국증권금융(주)를 지칭합니다.

제
2-1조
(발행회사의 원리금지급의무
) ① “갑”은 사채권자에게 본 사채의 발행조건 및 본 계약에서 정하는 시기와 방법으로 원리금을 지급할 의무가 있다
.

②

“갑”은 원리금지급의무를 이행하기 위하여 ‘본 사채에 관한 지급대행계약’에 따라 지급대행자인
(주
)우리은행 여의도중앙기업영업지원팀 에게 기한이 도래한 원금과 이자를 지급할 수 있는 지급자금을 예치하여야 하고
, “갑”은 이를 “을”에게 통지하여야 한다
.

③

“갑”이 원금 또는 이자지급의무를 이행하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 제
1-2조 제
11호에서 규정한 연체이자를 지급하여야 하며
, 이 경우 연체이자는 지급할 날
(본 계약 제
1-2조 제
14호에 따라 기한이익이 상실된 경우에는 기한이익상실에 따른 변제기일
)로부터 기산하여 이를 실제 지급한 날의 직전일 까지 계산 한다
.

제
2-2조
(조달자금의 사용
) ① “갑”은 본 사채의 발행으로 조달한 자금을 제
1-2조 제
13호에서 규정하고 있는 사용목적에 우선적으로 사용하여야 한다
.

②

“갑”은 금융위원회에 증권발행실적보고서를 제출하는 경우 지체 없이 그 사실을 “을”에게 통지하여야 한다
.

제
2-3조
(재무비율 등의 유지
) “갑”은 본 사채의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지
, 다음 각 호 사항을 이행하여야 한다
.

1.

“갑”은 부채비율을
200% 이하로 유지하여야 한다
.

(

동 재무비율은 별도재무제표를 기준으로 한다
.) 단
, "갑
"의 최근 보고서상 부채비율은
36.36%, 부채규모는
1,285,285백만원이다
.

제
2-4조
(담보권설정등의제한
) ① “갑”은 본 사채의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지는 타인의 채무를 위하여 지급보증의무를 부담하거나 “갑” 또는 타인의 채무를 위하여 “갑”의 자산 전부나 일부상에 새로이 “담보권”을 설정하여서는 아니된다
. 다만
, 본 사채의 미지급된 원리금전액에 대하여도 담보를 동순위 및 동일한 비율로 직접 제공하여주거나 또는 “을”이 승인한 다른 담보가 제공되는 경우에는 그러하지 아니한다
.

②

제
1항은 다음 각 호의 경우에는 적용되지 않는다
.

1.

자산의 구입대금을 조달할 목적으로 부담한 차입금채무를 담보하는 당해 자산상의 ‘담보권’

2.

이행보증을 위한 담보제공이나 보증증권의 교부

3.

유치권 기타 법률에 의하여 설정되는 ‘담보권’

4.

본 사채 발행 이후 지급보증 또는 ‘담보권’이 설정되는 채무의 합계액이 최근 보고서상 ‘자기자본’의
400%를 넘지 않는 경우
(동 재무비율은 별도재무제표를 기준으로 한다
.) 단
, "갑
"의 최근 보고서상 설정된 지급보증 또는 담보권이 설정된 채무의 합계액은
510,000백만원이며 이는
"갑
"의 최근 보고서상
'자기자본
'의
14.43%이다
.

5.

예외규정에 의하여 허용된 피담보 채무의 차환
, 연장 또는 갱신에 의하여 발생하는 ‘담보권’ 및 타인의 채무를 위한 지급보증으로서
, 당초의 피담보채무 및 지급보증금액이 증가하지 않는 경우

6.

프로젝트나 계약의 입찰에 응찰하거나 양해각서 체결을 하는 경우 그 성실 진행을 보장하기 위한 목적에서 해당 거래의 통상 관행에 따라 제공하는 담보나 보증

7.

기업 인수업무 등을 추진함에 있어 실사의 성실 진행 등을 보장하기 위한 목적에서 해당 거래의 통상 관행에 따라 제공하는 담보나 보증

8.

발행사가 속한 업종의 필수 가입 자율규제협회나 강제가입단체의 규약상 통상적으로 제공하여야 하는 담보나 보증

9.

본 사채관리계약 체결 전에 이미 존재하는 담보권 또는 지급보증의 갱신에 의해 발생하는 담보권 또는 지급보증으로서 당초의 피담보채무금액이 증가하지 않는 경우

③

제
1항에 따라 본 사채를 위하여 담보가 제공되는 경우에는
, 관계법령에서 허용되는 범위 내에서 “을” 또는 “을”이 지명하는 자가 본 사채권자를 위하여 당해 담보를 보유하고 실행한다
. “을” 또는 “을”이 지명하는 자의 이러한 담보보유 및 실행에 소요되는 합리적인 필요비용은 “갑”이 부담하며 “을”의 요청이 있는 경우 “갑”은 이를 선지급 하여야 한다
.

④

전항의 경우
, 목적물의 성격상 적합한 경우 “을”은 해당 담보를 담보 목적의 신탁 등의 방법으로 신탁회사 등으로 하여금 이를 수탁처리 하게 할 수 있다
.

제
2-5조
(자산의 처분제한
) ① “갑”은 하나의 회계년도에
1회 또는 수회에 걸쳐 자산총계의
70%(자산처분 후
1년 이내에 처분가액 등을 재원으로 취득한 자산이 있는 경우에는 이를 차감한다
) 이상의 자산을 매매·양도·임대 기타 처분할 수 없다
. (동 재무비율은 별도재무제표를 기준으로 한다
.) 단
, "갑
"의 최근 보고서상 자산규모
(자산총계
)는
4,819,836백만원이다
.

②

“갑”은 매매·양도·임대 기타 처분에 의하여 획득한 현금으로 채무를 상환하는 경우 본 사채보다 선순위채권을 대상으로 하여야 한다
.

③

제
1항의 처분 제한은 다음의 경우 적용되지 아니한다
.

1.

“갑”의 일상적이고 통상적인 업무 중 일부가 금융자산의 취득과 처분 등의 업무인 경우 시장거래
, 약관에 의한 정형화된 거래 등 일반적으로 그 불공정성을 의심할 개연성이 없는 방법에 의한 통상 업무로서의 금융자산의 처분

2.

정당한 공정가액 기타 일반적으로 그 불공정성을 의심할 개연성이 없는 방법에 의한 재고 자산의 처분

제
2-5조의
2(지배구조변경 제한
) ① “갑”은 본 사채의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지 “갑”의 지배구조 변경사유가 발생하지 않도록 한다
. 지배구조 변경사유란 “갑”의 최대주주가 변경되는 경우를 말한다
. 단
, 다음 각 목의 경우는 이 조항에서 말하는 지배구조변경으로 보지 아니한다
.

가
. 법 제
147조에 의한 보고사항을 통해 확인 가능한 경우로서 경영권 지배목적이 아닌 경우

나
. 「기업구조조정 촉진법」
,「채무자 회생 및 파산에 관한 법률」또는 채권자간 별도 약정 등에 의거 기업구조조정이나 회생을 위하여 실행된 출자전환 등에 따라 지배구조가 변경되는 경우

다
. 예금자보호법에 의한 예금보험공사가 「예금자보호법」
, 「채무자 회생 및 파산에 관한 법률」
, 「금융산업 구조개선에 관한 법률」
, 「공적자금관리특별법」에 따라 부실금융회사 정리 등 업무
, 공적자금 회수 업무 등을 수행하는 과정에서 지배구조가 변경되는 경우

라
. 「예금자보호법」에 의한 예금보험공사 또는 정리금융회사가 보유지분을 매각하여 지배구조가 변경되는 경우

“갑”이 법 제
159조 또는 제
160조에 따라 최근 제출한 보고서상 최대주주
(조정호
) 지분율은
48.06%이다
.

② 제
1항에도 불구하고 다음 각 호를 이행하는 경우 지배구조변경 사유에 해당하지 않는 것으로 본다
.

1. “

갑
”은 제
1항에서 정한 지배구조변경이 발생한 경우 지체 없이
“을
”에게 다음 각 목의 내용을 포함하여 통지하여야 한다
.

가
. 지배구조변경 발생에 관한 사항

나
. 사채권자는 보유채권 전부 또는 일부에 대하여 상환을 요구할 수 있다는 내용

다
. 상환가격은 상환청구금액
(원금
)의
100%이며 경과이자 및 미지급이자는 별도로 지급한다는 내용

라
. 상환청구기간
(본 통지일로부터
30일 이내에
2주일 이상
)

마
. 상환대금 지급일자
(상환청구기간 종료일로부터
1개월 이내
)

2. “

갑
”은 상환대금 지급일에 상환대금과 경과이자 및 미지급이자를 사채권자에게 지급하여야 한다
.

제
2-6조
(사채관리계약이행상황보고서
) ① “갑”은 금융위원회 등에 제출하는 사업보고서 및 반기보고서 제출일로부터
30일 이내에 본 사채와 관련하여
<별첨
1> 양식의 「사채관리계약이행상황보고서」를 작성하여 “을”에게 제출하여야 한다
.

②

제
1항의 「사채관리계약이행상황보고서」에는 “갑”의 외부감사인이 「사채관리계약이행상황보고서」의 내용에 사실과 상위한 사항이 없는가를 확인한 확인서 및 관련증빙자료를 첨부하여야 한다
. 단
,「사채관리계약이행상황보고서」의 내용이
"갑
"의 외부감사인이 작성한 직전 기말 또는 반기 감사보고서
(검토보고서
)의 내용과 일치하거나 동 보고서의 내용에서 확인될 수 있는 경우에는 위 확인서의 제출을 감사보고서
(검토보고서
)의 제출로 갈음할 수 있다
.

③

“갑”은 제
1항의「사채관리계약이행상황보고서」에 “갑”의 대표이사
, 재무담당책임자가 기명날인하도록 하여야 한다
.

④

“을”은 사채관리계약이행상황보고서를 “을”의 홈페이지에 게재하여야 한다
.

제
2-7조
(발행회사의 사채관리회사에 대한 보고 및 통지의무
) ① “갑”은 법 제
159조 또는 제
160조에 따라 보고서를 제출한 경우 지체 없이 그 사실을 “을”에게 통지하여야 한다
.

단
, 상장회사의 경우는 공시로 갈음할 수 있다
.

②

“갑”이 법 제
161조의 규정에 의하여 신고를 하여야 하는 때에는 신고의무 발생일에 지체 없이 신고한 내용을 “을”에게 통지하여야 한다
.

③

“갑”은 ‘기한이익상실사유’의 발생 또는 ‘기한이익상실 원인사유’가 발생한 경우에는 지체 없이 이를 “을”에게 통지하여야 한다
.

④

“갑”은 본 사채 이외의 다른 금전지급채무에 관하여 기한이익을 상실한 경우에는 이를 “을”에게 즉시 통지하여야 한다
.

⑤

“을”은 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환액’의
10분의
1 이상을 보유하는 사채권자가 요구하는 경우에는 관계법령의 위반이 없는 이상 “갑”으로부터 제공받은 자료 및 정보의 사본을 요구일로부터
7일 이내에 교부하여야 한다
.

제
2-8조
(발행회사의 책임
) “갑”이 본 계약과 관련된 사항을 이행함에 허위 또는 중대한 정보가 누락된 자료 및 정보를 제출하거나 불성실한 이행으로 인하여 “을” 또는 본 사채권자에게 손해를 발생시킨 때에는 “갑”은 이에 대하여 배상의 책임을 진다

2. 사채관리회사에 관한 사항
가. 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[ 제16-1회 ]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
관리금액 및 수수료
관리조건

명칭
고유번호
관리금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
200,000,000,000
4,800,000
-

[ 제16-2회 ]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
관리금액 및 수수료
관리조건

명칭
고유번호
관리금액
수수료(정액)

한국증권금융(주)
00159643
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 10
50,000,000,000

1,200,000

-

나. 사채관리회사와 주관회사 또는 발행회사와의 거래 관계, 사채관리회사의 사채관리 실적, 사채관리 담당 조직 및 연락처 등(1) 사채관리회사와 주관회사 또는 발행회사와의 거래 관계

구 분
해당 여부

주주 관계
사채관리회사가 발행회사의 최대주주 또는 주요주주 여부
해당 없음

계열회사 관계
사채관리회사와 발행회사 간 계열회사 여부
해당 없음

임원겸임 관계
사채관리회사의 임원과 발행회사 임원 간 겸직 여부
해당 없음

채권인수 관계
사채관리회사의 주관회사 또는 발행회사 채권인수 여부
해당 없음

기타 이해관계
사채관리회사와 발행회사 간 사채관리계약에 관한 기타 이해관계 여부
해당 없음

(2) 사채관리회사의 사채관리 실적

(기준일: 2024년 03월 13일)
(단위: 건, 억원)

구 분
실 적

2018년
2019년
2020년
2021년
2022년
2023년
2024년(주1)

계약체결 건수
125건
131건
117건
119건
82건
111건
31건

계약체결 위탁금액
24조 2,580억원
30조 440억원
29조 4,840억원
28조 1,360억원
21조 1,670억원
27조 8,570억원
10조 5,150억원

주1) 신고서 제출일 전일 기준까지의 계약체결 건수 및 계약체결 위탁금액임

(3) 사채관리회사 담당 조직 및 연락처

사채관리회사
담당조직
연락처

한국증권금융(주)
회사채관리팀
02-3770-8556

다. 사채관리회사의 권한("사채관리계약서 제4-1조, 제4-2조") "갑" 또는 "발행회사"는 (주)메리츠금융지주를 지칭하며, "을" 또는 "사채관리회사"는 한국증권금융(주)를 지칭합니다.

제
4-1조
(사채관리회사의 권한
) ① “을”은 다음 각 호의 행위를 할 수 있다
. 단
, 제
1-2조 제
14호 나목
(1)의 각 요건 중 어느 하나를 충족하는 경우로서 이에 근거한 사채권자의 서면에 의한 지시가 있는 경우 “을”은 다음 각 호의 행위를 하여야 한다
. 다만
, 동 단서에 따른 지시에 의해 “을”이 해당 행위를 하여야 하는 경우라 할지라도
, “갑”의 잔존 자산이나 자산의 집행가능성 등을 고려할 때 소송의 실익이 없거나 투입되는 비용을 충당하기에 충분한 정도의 배당가능성이 없다는 점을 “을”이 독립적인 회계 또는 법률자문을 통하여 혹은 기타 객관적인 자료를 근거로 소명할 수 있는 경우
, “을”은 해당 요청을 하는 사채권자들에게
, 다음 각 호 행위 수행에 필요한 비용의 선급이나 그 지급의 이행보증
, 기타 소요 비용 충당에 필요한 합리적 보상을 제공할 것을 요청할 수 있고 그 실현 시까지 “을”은 상기 지시에 응하지 아니할 수 있다
.

1.

원금 및 이자의 지급의 청구
, 이를 위한 소제기 및 강제집행의 신청

2.

원금 및 이자의 지급청구권을 보전하기 위한 가압류·가처분 등의 신청

3.

다른 채권자에 의하여 개시된 강제집행절차에서의 배당요구 및 배당이의

4.

파산
, 회생절차 개시의 신청

5.

파산
, 회생절차 개시의 신청에 관한 재판에 대한 즉시항고

6.

파산
, 회생절차에서의 채권의 신고
, 채권확정의 소제기
, 채권신고에 대한 이의
, 회생계획안의 인가결정에 대한 이의

7.

“갑”이 다른 사채권자에 대하여 한 변제
, 화해 기타의 행위가 현저하게 불공정한 때에는 그 행위의 취소를 청구하는 소제기 및 기타 채권자취소권의 행사

8.

사채권자집회의 소집 및 사채권자집회 결의사항의 집행
(사채권자집회결의로써 따로 집행자를 정한 경우는 제외
)

9.

사채권자집회에서의 의견진술

10.

기타 사채권자집회결의에 따라 위임된 사항

②

제
1항의 행위 외에도 “을”은 본 사채의 원리금을 지급받거나 채권을 보전하기 위하여 필요한 재판상·재판외의 행위를 할 수 있다
.

③

“을”은 다음 각 호의 사항에 대해서는 사채권자 집회의 유효한 결의가 있는 경우 이에 따라 재판상
, 재판외의 행위로서 이를 행할 수 있다
.

1.

본 사채의 발행조건의 사채권자에게 불이익한 변경
: 본 사채 원리금지급채무액의 감액
, 기한의 연장 등

2.

사채권자의 이해에 중대한 관계가 있는 사항
: “갑”의 본 계약 위반에 대한 책임의 면제 등

④ 본 조에 따른 행위를 함에 있어서
“을
”이 지출하는 모든 비용은 이를
“갑
”의 부담으로 한다
.

⑤ 전 항의 규정에도 불구하고

“을

”은

“갑
”으로부터 본 사채의 원리금 변제로서 지급받거나 집행
, 파산
, 회생절차 등을 통해 배당 받은 금원에서 자신이 지출한 전항의 비용을 최우선적으로 충당할 수 있다
. 이 경우
“을
”의 비용으로 충당된 한도에서 사채권자들은
“갑
”으로부터 본 사채에 대해 유효한 원리금의 지급을 받지 아니한 것으로 보며 해당 금액에 대하여 사채권자는 여전히
“갑
”에 대한 사채권자로서의 권리를 보유한다
. 만일
, 제
1항 본문 후단에 따른
“을”의 비용 선급 등 요청에 따라 해당 비용을 선급하거나 대 지급한 사채권자가 있는 경우 그 실제 지급된 금액의 범위에서 본 항에 의한
“을
”의 비용 우선 충당 권리는 해당 금원을 선급 또는 대 지급한 사채권자들에게 그 실제 지출한 금액의 비율에 따라 안분비례 하여 귀속한다
.

⑥
“갑
” 또는 사채권자의 요구가 있는 경우
“을
”은 본 조의 조치와 관련하여 지출한 비용의 명세를 서면으로 제공하여야 한다
.

⑦ 본 조에 의한 행위에 따라
“갑
”으로부터 지급 받는 금원이 있거나 집행
, 파산
, 회생절차 등을 통해 배당 받은 금원이 있는 경우
, “을
”은 이로부터 제
5항에 따라 우선 충당할 권리가 있는 비용에 이를 충당하고
(만일 대 지급한 사채권자가 있는 경우에는 그 증빙을 받아 해당 사채권자에게 그 대 지급한 금원을 지급한다
) 나머지 금원은 이를 선량한 관리자의 주의로서 보관한다
.

⑧
“을
”은 제
7항에 따라 보관하게 되는 금원
(이하 이 조에서
“보관금원
”)이 발생하는 경우
, 즉시 사채권자들로 하여금 자신의 사채에 기한 권리를 신고하도록 공고 하여야 한다
. 이 경우 권리의 신고기간은
1개월 이상이어야 한다
. 만일
, “갑
”이 지급한 금원이나 집행
, 파산 또는 회생 등의 절차에 의해 배당 받은 금원이 전부가 아니라 일부에 해당하고 장래 추가적인 지급이나 배당이 있는 경우 그 실제 지급이나 배당을 수령한 즉시
“을
”은 이를 공고 하여야 한다
.

⑨ 전항 기재 권리 신고기간 종료시
"을
"은 신고된 각 사채권자에 대해
, 제
7항의 보관금원을
"본 사채의 미상환잔액
"에 따라 안분비례 하여 사채 권면이나 전자증권법 제
39조에 따른 소유자증명서
(이하
“소유자증명서
”라 한다
)와의 교환으로써 해당 금원을 지급한다
. 만일
, "갑
"이 지급한 금원이나 집행
, 파산 또는 회생 등의 절차에 의해 배당 받은 금원이 전부가 아니라 일부에 해당하고 장래 추가적인 지급이나 배당이 예정 되어 있거나 합리적으로 예상되는 경우
"을
"은 교부받은 사채권이나 소유자증명서에 지급하는 금액을 기재하거나 이 뜻을 기재한 별도 서면을 첨부하고 기명날인하여 이를 해당 사채권자에게 반환하며
, 해당 사채를 보유하는 사채권자가 차회에 추가적인 지급을 받고자 하는 경우 반드시 이와 같이
"을
"이 기재한 지급의 뜻이 기재되거나 그와 같은 뜻이 기재된 문서가 첨부된 사채권이나 소유자증명서를 다시
"을
"에게 교부하여야 한다
.

⑩ 사채 미상환 잔액을 산정함에 있어
"을
"이 사채권자가 제공한 소유자증명서나 사채권을 신뢰하여 이를 기초로 보관금원을 분배한 경우
"을
"은 이에 대해 과실이 있지 아니하다
.

⑪ 신고기간 종료시까지 해당 사채권자가 권리를 신고하지 아니하거나 권리신고를 하고도 이후 사채권이나 소유자증명서를 교부하고 지급을 신청하지 아니한 경우 해당 사채권자에게 지급될 금원은 이를 공탁할 수 있다
.

⑫ 보관금원에 대해 보관기간 동안의 이자 발생하지 아니하며
“을
”은 이를 지급할 책임을 부담하지 아니 한다
.

제
4-2조
(사채관리회사의 조사권한 및 발행회사의 협력의무
) ① “을”은 다음 각 호의 사유가 있는 경우에는 “갑”의 업무 및 재산상황에 대하여 정보 및 자료의 제공요구
, 실사 등 조사를 할 수 있고
, “갑”은 이에 성실히 협력하여야 한다
.

1.

“갑”이 본 계약을 위반하였거나 위반하였다는 합리적 의심이 있는 경우

2.

기타 본 사채의 원리금지급에 관하여 중대한 영향을 미친다고 합리적으로 판단되는 사유가 발생하는 경우

②

단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의 과반수이상을 보유한 사채권자가 제
1항 각 호 소정의 사유를 소명하여 “을”에게 서면으로 요구하는 경우 “을”은 제
1항의 조사를 하여야 한다
. 다만
, “을”이 “갑”의 잔존 자산이나 자산의 집행가능성 등을 고려하여 조사나 실사의 실익이 없거나 투입되는 비용을 충당하기에 충분한 정도의 배당가능성이 없거나 사채권자의 소명 내용이 합리적인 근거를 결하였음을 독립적인 회계 또는 법률자문 결과
, 기타 객관적인 자료를 근거로 소명하는 경우 “을”은 사채권자집회에서의 결의 또는 해당 요청을 하는 사채권자에게
, 해당 조치 수행에 필요한 비용의 선급이나 그 지급의 이행보증 기타 소요 비용 충당에 필요한 합리적 보장을 제공할 것을 요청할 수 있고 그 실현 시까지 상기 지시에 응하지 아니할 수 있다
.

③

제
2항에 따른 사채권자의 요구에도 불구하고 “을”이 조사를 하지 아니하는 경우에는 제
2항의 규정 여하에 불구하고
, 사채권자집회의 결의
, 또는 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의
3분의
2 이상을 보유한 사채권자의 동의를 얻어 사채권자는 직접 또는 제
3자를 지정하여 제
1항의 조사를 할 수 있다
.

④

제
1항 내지 제
3항의 규정에 의한 “을”의 자료제공요구 등에 따른 비용은 “갑”이 부담한다
. 다만
, 해당 조사나 자료요구 및 실사 등은 합리적인 범위에 의한 것이어야 하며 이를 초과할 경우의 비용에 대하여는 “갑”이 이를 부담하지 아니한다
.

⑤

“갑”의 거절
, 방해
, 비협조 혹은 자료 미제공 등으로 인한 조사나 실사 미진행시 “을”은 이에 대하여 책임을 부담하지 아니한다
.

⑥

본 조의 자료제공요구나 조사
, 실사 등과 관련하여 “갑”이 상기 제
1항 각 호 소정의 사유에 해당하지 아니함을 증빙하거나 자료 등을 공개하지 아니할 법규적인 의무가 있음을 증빙할 수 있는 합리적인 근거 없이 자료제공
, 조사 혹은 실사에 대한 협조를 거절하거나
, 이를 방해한 경우 이는 “갑”의 이 계약상의 의무위반을 구성한다
.

라. 사채관리회사의 의무 및 책임("사채관리계약서 제4-3조, 제4-4조")"갑" 또는 "발행회사"는 (주)메리츠금융지주를 지칭하며, "을" 또는 "사채관리회사"는 한국증권금융(주)를 지칭합니다.

제
4-3조
(사채관리회사의 공고의무
) ① “갑”의 원리금지급의무 불이행이 발생하여 계속되고 있는 경우에는
, “을”은 이를 알게 된 때로부터
7일 이내에 그 뜻을 공고하여야 한다
.

②

제
1-2조 제
14호 가목
(1)에 따라 “갑”에 대하여 기한이익이 상실된 경우에는 “을”은 이를 즉시 공고하여야 한다
. 다만
, 발생한 사정의 성격상 외부에서 별도의 확인조사를 행하지 아니하거나 “갑”의 자발적 통지나 협조가 없이는 그 발생 여부를 확인할 수 없거나 그 확인이 현저히 곤란한 사정이 있는 경우에는 그렇지 아니하며 이 경우 “을”이 이를 알게된 때 즉시 그 뜻을 공고하여야 한다
.

③

제
1-2조 제
14호 가목
(2)에 따라 ‘기한이익상실 원인사유’가 발생하여 계속되고 있는 경우에는
, “을”은 이를 알게 된 때로부터
7일 이내에 그 뜻을 공고하여야 한다
.

④

“을”은 “갑”에게 본 계약 제
1-2조 제
14호 라목에 따라 조치를 요구한 경우에는 조치요구일로부터
30일 이내에 그 내용을 공고하여야 한다
.

⑤

제
3항과 제
4항의 경우에 “을”이 공고를 하지 않는 것이 사채권자의 최선의 이익이라고 합리적으로 판단한 때에는 공고를 유보할 수 있다
.

제
4-4조
(사채관리회사의 의무 및 책임
) ① “갑”이 “을”에게 제공하는 보고서
, 서류
, 통지를 신뢰함에 대하여 “을”에게 과실이 있지 아니하다
. 다만
, “을”이 그 내용상 오류를 알고 있었던 경우이거나 중과실로 이를 알지 못한 경우에는 그렇지 아니 하며
, 본 계약에 따라 “갑”이 “을”에게 제출한 보고서
, 서류
, 통지 기재 자체로서 ‘기한이익상실사유’ 또는 ‘기한이익상실 원인사유’의 발생이나 기타 “갑”의 본 계약 위반이 명백한 경우에는
, 실제로 “을”이 위의 사유 또는 위반을 알았는가를 불문하고 그러한 보고서
, 서류
, 통지 수령일의 익일로부터
7일이 경과하면 이를 알고 있는 것으로 간주한다
.

②

“을”은 선량한 관리자의 주의로써 본 계약상의 권한을 행사하고 의무를 이행하여야 한다
.

③

“을”이 본 계약이나 사채권자집회결의를 위반함에 따라 사채권자에게 손해가 발생한 때에는 이를 배상할 책임이 있다
.
.

마. 사채관리회사의 사임 등 변경에 관한 사항("사채관리계약서 제4-6조") "갑" 또는 "발행회사"는 (주)메리츠금융지주를 지칭하며, "을" 또는 "사채관리회사"는 한국증권금융(주)를 지칭합니다.

제4-6조(사채관리회사의 사임) ① “을”은 본 계약의 체결 이후 상법시행령 제27조 각호의 이익충돌사유가 발생한 경우에는 그 사유의 발생일로부터 30일 이내에 사임하여야 한다. “을”이 사임하지 아니하는 경우에는 각 사채권자는 법원에 “을”의 해임과 사무승계자의 선임을 청구할 수 있다. 다만, 새로운 사채관리회사가 선임되기까지 “을”의 사임은 효력을 갖지 못하고 “을”은 그 의무를 계속하여야 하며, 이와 관련하여 “을”은 자신의 책임으로 이익 상충 및 정보교류차단을 위한 적절한 조치를 취하여야 하고, 그 위반 시 이에 따른 책임을 부담한다. 만일, 새로운 사채관리회사의 선임에 따라 추가 되는 비용이 있는 경우 이는 “을”의 부담으로 한다.

② 사채관리회사가 존재하지 아니하게 된 때에는 “갑”과 사채권자집회의 일치로써 그 사무의 승계자를 정할 수 있다. 이 경우 합리적인 특별한 사정이 없는 한 사채관리회사의 보수 및 사무처리비용 기타 계약상의 의무에 있어서 발행회사가 부당하게 종전에 비하여 불리하게 되어서는 아니 된다.

③ “을”이 사임 또는 해임된 때로부터 30일 이내에 사무승계자가 선임되지 아니한 경우에는 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의 10분의 1 이상을 보유하는 사채권자는 법원에 사무승계자의 선임을 청구할 수 있다.

④ “을”은 “갑”과 사채권자집회의 동의를 얻어서 사임할 수 있으며, 부득이한 사유가 있는 경우에 법원의 허가를 얻어 사임할 수 있다.

⑤ “을”의 사임이나 해임은 사무승계자가 선임되어 취임할 때에 효력이 발생하고, 사무승계자는 본 계약상 규정된 모든 권한과 의무를 가진다.

바. 기타 사항사채관리회사인 한국증권금융(주)는 선량한 관리자의 주의로써 사채관리계약상의 권한을 행사하고 의무를 이행하여야 합니다. 기타 자세한 사항은 첨부된 사채관리계약서를 참고하시기 바랍니다.

III. 투자위험요소

1. 사업위험

가. 금융지주회사로서의 위험
당사는 금융지주회사로 금융지주회사는 관련 법률에 의해 자회사에 대한 자금지원, 자회사에 대한 출자지원 및 관리 등 자회사의 경영관리 업무와 그에 부수하는 업무 외에 다른 영리 목적의 업무를 영위할 수 없습니다. 따라서
자회사의 경쟁력 및 영업실적에 의해 회사의 경쟁력과 수익에 직접적인 영향을 받습니다. 증권신고서 제출일 기준 당사의 자회사는 메리츠화재해상보험(주), 메리츠증권(주) 등 3개사이며,
당사의 위험을 검토하기 위해서는 자회사 및 주요 종속회사의 영업 현황에 대한 포괄적인 검토가 필요하오니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

당사는 2011년 3월 국내 최초의 보험지주회사로 설립된 금융지주회사로서 종속회사등에 대한 지배 내지 경영관리, 자회사에 대한 출자 또는 자회사 등에 자금지원을 위한 자금조달, 자회사 등과의 공동상품의 개발ㆍ판매 및 설비ㆍ전산시스템 등의 공동 활용 등을 위한 사무지원, 기타 인ㆍ허가를 요하지 아니하는 업무 등 자회사의 경영관리업무와 그에 부수하는 업무를 영위합니다. 이를 제외하고 당사는 영리를 목적으로 하는 다른 업무를 영위할 수 없습니다.
금융지주회사의 주요 수익은 자회사 배당금 등으로 구성됩니다. 금융지주회사는 종속 자회사 각 사의 경영성과에 의해 실적이 산출되며, 종속 자회사들의 대외 경쟁력이 금융지주회사의 핵심 경쟁요소입니다. 당사의 주력 자회사는 손해보험사, 증권사 등 금융회사이며,
각 금융자회사의 경쟁력에 따라 당사의 경쟁력과 수익이 결정됩니다. 금융 자회사들에 대한 금융지주사의 지분율이 반영되어 배당수익 규모가 결정됩니다.

[ 금융지주회사의 주요 자회사 지분율 현황 ]

(단위 : %)

구분
지분율
구분
지분율
구분
지분율
구분
지분율

신한금융지주
KB금융지주
농협금융지주
BNK금융지주

신한은행
100.0
국민은행
100.0
농협은행
100.0
부산은행
100.0

신한라이프생명보험
100.0
KB증권
100.0
농협생명보험
100.0
경남은행
100.0

신한투자증권
100.0
KB손해보험
100.0
NH투자증권
56.8
BNK캐피탈
100.0

구분
지분율
구분
지분율
구분
지분율
구분
지분율

하나금융지주
DGB금융지주
JB금융지주
한국투자금융지주

하나은행
100.0
대구은행
100.0
광주은행
100.0
한국투자증권
100.0

하나증권
100.0
하이투자증권
87.9
전북은행
100.0
한국투자저축은행
100.0

하나캐피탈
100.0
DGB생명보험
100.0
JB우리캐피탈
100.0
한국투자캐피탈
100.0

주) 주요 자회사 : 최근사업연도 자산총액 상위 3개사

(출처 : 각사 FY2023.3Q 분기보고서)

당사의 위험을 검토하기 위해서는 당사의 자회사의 영업 현황에 대한 포괄적인 검토가 필요하오니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.당사 자회사가 영위하고 있는 주요 부문별 현황은 아래와 같습니다.

[ 당사의 계열회사 현황 ]

(단위 : 백만원)

자회사
주요 사업
자산
부채
자본
영업수익
당기순이익

메리츠화재해상보험(주)
보험업
39,525,209
34,046,676
5,478,533
10,933,502
1,567,162

메리츠증권(주)
금융투자업
63,629,088
57,530,695
6,098,393
47,448,296
589,966

메리츠자산운용(주)
금융업
-
-
-
7,751
1,247

메리츠대체투자운용(주)
전문사모집합투자업
23,633
6,182
17,451
8,387
2,084

(출처 : (주)메리츠금융지주 FY2023 사업보고서)

가-1. 손해보험업 사업 위험(메리츠화재해상보험(주))손해보험업은
보험영업 위험, 자산운용 위험, 유동성 위험이 존재하며,
만약, 리스크관리 시스템과 정책 및 절차를 효율적으로 운용하지 못한다면 리스크 증가를 경감시키지 못할 가능성이 있습니다. 이로 인해 손해보험사의 사업과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 2023년 3분기말 기준 국내 손해보회사의 운용자산은 전년 동기 대비 2.7% 성장하여 약 300조를 기록하였으나, 운용자산이익률은 금리 변동성에 따라 2.6%로 전년 동기 대비 -0.6%p. 감소하였습니다. 또한, 2023년 3분기말 기준 손해보험시장은 전년 동기 대비 9.0% 성장하여 약 79.5조원의 원수보험료를 거수하였습
니다.
하지만 장기보험의 성장률 둔화가 지속될 경우 당사의 수익성 또한 악화될 수있습니다. 한편 손해보험업은 내수산업 성격을 띠고 있어 국내 경기 변동에 영향을 크게 받습니다. 글로벌 경기 변동에 민감한 국내 경기의 특성을 고려할때,
미국 등 선진국의 통화정책,중동과 유럽의 정치적 불안정 등 글로벌 경제의 불확실성에 따라 국내경기의 회복 및 경제성장이 제한될 가능성이 있으며, 이 경우 당사의 수익성이 악화될 가능성을 배제할 수 없으니
, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

손해보험 업종의 특성상 보험영업리스크, 자산운용리스크, 유동성리스크 등이 상존합니다. 보험영업위험은 보험영업손익에 영향을 줄 수 있는 요인들로 정의할 수 있으며, 여기에는 보험가격리스크, 금리리스크가 포함됩니다. 자산운용리스크는 투자영업손익의 위험을 나타내는 것으로, 주식, 채권 등 시장성 보유자산의 가치하락에 따른 시장리스크와 채권, 대출 등 여신거래자의 파산 등에 의한 신용리스크로 구별할 수 있습니다. 손해보험사의 유동성리스크는 자산/부채의 만기 불일치와 신계약감소 및 해약률 상승에 의한 현금흐름 왜곡, 보험금/환급금 지급 증가에 따른 지급준비금 부족으로 보유자산을 불가피하게 매각하게 되거나, 외부차입을 확대하게 됨에 따른 위험을 의미합니다. 이러한 위험에 대한 적절한 관리가 이루어지지 않거나 대응능력이 떨어질 경우 해당 손해보험사의 신용도에 부정적인 영향을 미칠 수도 있으니 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

[ 손해보험업 주요 리스크 ]

주요 리스크 구분
내용

보험영업 리스크
보험영업손익에 영향- 보험가격리스크- 보험준비금리스크- 금리리스크

자산운용 리스크
투자영업손익에 영향- 시장리스크 : 주식, 채권 등 시장성 보유자산의 가치 하락 등- 신용리스크 : 채권, 대출 등 여신거래자의 파산 등

유동성 리스크
자산-부채 듀레이션 불일치신계약 감소 및 해약률 상승보험금 및 환급금 지급 증가

(1) 보험영업 리스크 (보험가격리스크, 보험준비금리스크 및 금리리스크)보험영업을 함에 있어 보험사의 손익에 영향을 미치는 요인들로는 보험위험과 금리위험이 있습니다. 먼저 보험사가 고유의 업무인 보험계약의 인수 및 보험금지급과 관련하여 발생하는 위험이 보험위험인데, 보험가격위험과 준비금위험으로 구분합니다.보험가격위험은 보험요율을 측정할 때 그 시점의 예정사업비율 및 예정위험율을 초과해서 보험금이 지급되거나 사업비가 집행되는데 이때 발생하는 손실 가능성이고, 준비금위험은 지급준비금과 미래의 실제 보험금지급액의 차이로 인한 손실 발생 가능성입니다. 그리고 보험료를 측정하거나 지불금액을 지불할 때, 적용하기로 한 예정이율이 투자수익률보다 높을 경우 생기는 이자역마진 현상을 금리위험이라 합니다.국내 손해보험사는 장기보험의 비중이 매우 높아 해외 손해보험사와는 다른 특징이 있습니다. 국내 손해보험업은 금리위험 현상이 크게 나타나고 있어서, 이는 손해보험업의 위험이라기보다는 생명보험사의 위험과 매우 유사합니다. 실제로 외환위기 시 판매하였던 고금리 확정형 보험의 준비금 부리이율이 자산운용수익률을 초과함으로써 이자역마진 현상이 최근까지 생명보험사의 수익성에 좋지 않은 영향을 미쳤던 사례를 통해 확인할 수 있습니다. 손해보험사의 장기보험의 높은 비중이 지속되고 있어금리위험이 미치는 영향은 지속될 것으로 판단됩니다.

(2) 자산운용리스크 (시장리스크 및 신용리스크)손해보험업에서 채권, 대출 등 여신거래자의 파산 등에 의한 신용위험과, 주식, 채권 등 시장성 보유자산의 가치하락에 따른 시장위험으로 구별되는 투자영업손익의 위험을 자산운용위험이라 합니다. 손해보험업계의 외형 성장으로 운용자산 규모가 지속적으로 증가하고 있으나, 최금 금리상승 기조로 보유자산의 가치가 하락하는 등으로 인하여 자산운용 부담이 가중되고 있습니다.2023년 3분기 기준 국내 손해보회사의 운용자산은 전년 동기 대비 2.7% 성장하여 약 300조를 기록하였으나, 운용자산이익률은 금리 변동성에 따라 2.6%로 전년 동기 대비 -0.58%p. 감소하였습니다.

[ 손해보험회사 운용자산 및 운용자산이익률 추이 ]
(단위 : 백만원, %)

구분
2023년 3Q
2022년 3Q
2022년
2021년
2020년
2019년

운용자산
299,575,451
291,827,828
293,590,064
293,433,751
277,993,280
260,556,616

운용자산이익률
2.6
3.2
3.2
3.1
3.1
3.7

(출처 : 손해보험협회, 증권신고서 제출일 기준 가장 최근 공표된 수치 사용)

또한, 채권 및 대출자산의 신용거래자 파산에 따른 원리금 손실 위험은 손해보험사의경영실적에 매우 큰 영향을 미칠 수 있으며, 외화유가증권 투자가 증가함에 따라 국제금융시장 변동에 따라 당사의 자산운용에 큰 영향을 줄 수 있습니다. 예컨대, 미국 서브프라임 사태로 촉발된 글로벌 금융위기로 인해 일반채권 뿐만 아니라 CDO, CDS 등 파생상품과 결합된 신종채권의 부실이 급격하게 증가하면서 신용리스크로 인한손실이 보험회사의 실적에 악영향을 미쳤습니다. 손해보험사의 외형 성장으로 운용자산 규모가 지속적으로 증가하고 있고 신탁업무 등 보험사의 업무영역이 점차 확대됨과 더불어, 퇴직연금, 투자형보험 등 자산운용과 연계한 보험상품 개발이 활발히 진행됨에 따라, 향후 자산운용 리스크관리의 중요성이 더욱 증대될 것으로 전망됩니다.(3) 유동성 위험손해보험사의 유동성 리스크는 자산/부채 만기 불일치와 신계약 감소 및 해약률 상승에 의한 현금흐름 왜곡, 보험금/환급금 지급 증가에 따른 지급준비금 부족 등 가용자금 부족으로 발생하여 보유자산을 불가피하게 매각하게 되거나 외부차입을 확대하게 됨에 따른 위험을 의미합니다. 국내 손해보험사는 장기보험 판매 확대를 통해 장기간에 걸친 보험료 수입이 증가하고 있기 때문에 타 금융권(은행 제외)과는 달리 외부차입금의 필요성이 낮습니다. 그러나 보험만기 전 계약자의 요청에 의해 중도해약이 가능하고, 특히 천재지변 등 자연재해 발생에 따른 보험금 지급의 불확실성이 높아, 특정 시점에 현금흐름의 왜곡이 발생할 가능성이 상존하고 있습니다. 실제로 대형 태풍이나 폭설 피해가 발생하였던 회계연도에는 제반 경영환경의 개선에도 불구하고 손해보험사 실적이 악화되는 현상을 보인 바 있어, 이에 대한 유동성 측면의 관리가 요구되고 있습니다.최근 손해보험사들은 장기보험의 불완전 판매를 지양하고 보험계약 유지율 개선에 힘쓰면서 경기변동 시 해약률에 부정적 영향을 미치는 요인을 상당 부분 감소시켜 나가고 있습니다. 또한 질병, 상해 등 보험 소비자의 수요에 맞는 신상품 개발에 주력하고 있으며, 재보험 가입을 통해 대재해 위험을 분산하고 있어 유동성 리스크에 대한 대응능력이 점차 강화되고 있는 것으로 평가됩니다.이러한 손해보험업 고유위험으로 인해 손해보험사들은 리스크 요소별로 관리 및 점검을 강화하고 있습니다. 만약, 리스크관리 시스템과 정책 및 절차를 효율적으로 운영하지 못한다면 리스크 증가를 경감시키지 못할 가능성이 있으며, 이로인해 손해보험사의 사업과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 이점 유의하시기 바랍니다.

2023년 3분기말 기준(금융통계정보시스템 최근 업데이트 기준) 손해보험 업계에는 11개의 국내 일반손보사, 5개의 국내 전업손보사 및 15개의 외국계 손보사들이 원수 또는 재보험 영업을 영위 중입니다. 2023년 3분기말 기준 손해보험시장은 전년 동기 대비 9.0% 성장하여 약 79.5조원의 원수보험료를 거수하였습니다. 연간 원수보험료는 세부적으로는 일반보험은 -55.8% 감소하였으며, 자동차보험 및 장기보험이 각각 1.5%, 24.6% 증가하였습니다.

[ 손해보험 보험종목별 원수보험료 규모 및 성장률 추이 ]

(단위 : 백만원,%)

연도
일반보험
자동차보험
장기보험
합계

원수보험료
성장률
원수보험료
성장률
원수보험료
성장률
원수보험료
성장률

FY2023.3Q
4,278,371
-55.8
15,831,780
1.5
59,402,278
24.6
79,512,429
9.0

FY2022.3Q
9,673,696
9.5
15,601,251
3.0
47,667,895
3.9
72,942,842
4.4

FY 2022
12,764,370
10.0
20,839,651
2.4
63,976,945
4.1
97,580,966
4.5

FY 2021
11,604,585
8.8
20,347,042
3.7
61,427,729
4.3
93,379,356
4.7

FY2020
10,669,173
8.3
19,612,844
11.6
58,914,562
4.5
89,196,579
6.4

FY2019
9,850,433
3.9
17,567,684
5.1
56,390,108
4.3
83,808,225
4.4

FY2018
9,476,947
6.3
16,720,193
-0.8
54,089,851
2.5
80,286,991
2.2

FY2017
8,911,729
4.8
16,857,293
2.8
52,788,679
2.2
78,557,701
2.6

FY2016
8,503,194
2.6
16,405,252
9.4
51,649,508
2.1
76,557,954
3.6

FY2015
8,287,900
1.8
14,991,429
10.7
50,601,177
4.3
73,880,506
5.2

FY2014
8,142,406
-0.3
13,548,421
5.2
48,512,732
5.3
70,203,559
4.6

FY2013
6,165,271
1.4
9,739,458
1.1
34,687,366
5.6
50,592,095
4.2

FY2012
8,077,294
11.7
12,841,610
-1.5
44,338,484
17.5
65,257,388
12.5

FY2011
7,228,736
14.9
13,042,900
5.1
37,723,888
23.1
57,995,524
17.5

주1) 일반보험 = 화재 + 해상 + 보증 + 특종

주2) 장기보험 = 장기 + 개인연금

주3) FY2013 원수보험료 및 비중은 2013년 04월 ~ 2013년 12월 실적 기준, 성장률은 전년 동기대비

(출처 : 손해보험협회 월간손해보험통계)

한편, 미래의 위험발생에 대한 경제상의 불안정성을 제거, 경감하기 위한 상품이라는손해보업상품의 특성으로 인하여 손해보험업은 내수산업 성격을 띠고 있어 국내 경기 변동에 영향을 크게 받습니다. 국내 경제는 수출과 수입의 비중이 GDP의 100%가 넘는 대외의존도가 높은 구조이며, 자본시장 역시 대외에 전면 개방되어 있습니다. 이에 따라 국내 실물경제는 글로벌 경제 변동에 따라 많은 영향을 받고 있으며, 실물경제의 영향을 받는 금융산업 역시 대외 변수에 큰 영향을 받고 있습니다. 현재 코로나19 이후 각국 정부 및 중앙은행의 적극적인 정책대응으로 빠르게 경기 회복하고 있으나, 러시아-우크라이나 전쟁으로 인한 지정학적 리스크, 금리 변동성으로 인한 금융 불안정성 확대 및 경기 침체 우려 등 국내외 경제에 큰 영향을 미칠 수 있는 불확실성 역시 상존하고 있다는 점 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

가-2. 금융투자업 사업 위험(메리츠증권(주))일반적으로, 금융투자업은 증시가 호황일 때 거래대금 증가에 기인한 수수료수익 증가로 수익성이 향상됩니다. KOSPI지수는 2020년에는 세계적인 COVID-19의 유행으로 KOSPI지수가 1,400선까지 하락하기도 하였으나, 2021년 6월 16일 장중 사상 처음으로 KOSPI지수가 3,316을 기록하였습니다. 이후 지수가 하락 반전하며 2022년 9월 KOSPI지수는 2,100선까지 하락하였습니다. 2023년에는 국내 경기 부진 속에서도 KOSPI지수는 이차전지 등 일부 섹터 주가 상승에 따라 2,600선까지 올라가며 상반기 반등 흐름을 보였으나, 하반기 들어 인플레이션 압력 뿐만 아니라 글로벌 기준금리 인상 영향으로 시장 금리가 급등하면서 KOSPI지수도 2,200선까지 하락하였습니다. 2024년 3월 기준 KOSPI지수는 2,600선에서 등락하고 있습니다. 이러한 높은 등락폭을 보여주는
불안정한 시장 추세가 지속될 경우, 주식시장에 대한 투자 수요가 위축되어 당사의 수익성이 악화될 가능성이 있습니다
. 금융투자회사의 자산은 평균적으로 약 50% 이상이 증권에 투자되고 있는 바, 향후
예상치를 벗어나는 급격한 시장변동이 발생하는 경우, 증권 관련 손실이 발생하여 당사의 수익성이 악화될 가능성이 존재합니다. 금융투자업은 저금리 상황에서 파생결합증권이 상대적으로 높은 수익을 기대할 수 있는 투자처로 인식되어 그 수요가 증가함에 따라 파생결합증권(ELS, ELB, DLS, DLB 포함) 발행잔액이 2010년말 22.4조원에서 2023년 3분기 94.0조원으로 크게 증가하였습니다.
향후 예상치 못한 수준으로 금융시장변동성이 확대되거나 운용 채권에서의 부실이 발생할 경우, 대규모 환매 사태가 발생할 경우 또는 금융감독원의 규제 방향에 따라 금융투자회사의 자산건전성과 유동성에 부정적인 영향을 줄 수 있는 바, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

금융투자업은 유가증권의 발행, 매매와 관련한 제반 업무 수행, 다양한 금융상품 개발 등을 통하여 기업투자자금의 장기조달 원천 제공 및 국민경제 측면에서 자금의 효율적 배분과 투자수단을 제공하는 기능을 수행합니다. 국내 금융투자회사는 고유업무인 자기매매업무(Dealing), 위탁매매업무(Brokerage) 및 인수업무(Underwriting)와 부수업무로 고객에 대한 신용공여, 증권저축, 환매조건부채권(RP) 매매 등의 증권관련 업무, 금고대여 업무 등의 일부 은행관련 업무, CD 및 거액 CP의 매매 및 중개 등의 일부 단기 금융업무와 화폐시장펀드(MMF) 등 일부투자 신탁업무를 취급하고 있습니다.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제6조에 의한 금융투자업자로서의 주요 업무는 다음과 같습니다.

[ 금융투자업자의 주요 업무 ]

구 분
내 용

투자매매업
자기의 계산으로 금융투자상품의 매도ㆍ매수, 증권의 발행ㆍ인수 또는 그 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 하는 업무

투자중개업
타인의 계산으로 금융투자상품의 매도ㆍ매수, 그 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙 또는 증권의 발행ㆍ인수에 대한 청약의 권유ㆍ청약ㆍ청약의 승낙을 하는 업무

투자자문업
금융투자상품의 가치 또는 금융투자상품에 대한 투자판단에 관하여 자문을 하는 업무

집합투자업
투자자로부터 일상적인 운용지시를 받지 아니하면서 재산적 가치가 있는 투자대상자산을 취득ㆍ처분, 그 밖의 방법으로 운용하고 그 결과를 투자자에게 배분하여 귀속시키는 업무

투자일임업
투자자로부터 금융투자상품에 대한 투자판단의 전부 또는 일부를 일임받아 투자자별로 구분하여 금융투자상품을 취득ㆍ처분 그 밖의 방법으로 운용하는업무

신탁업
신탁 서비스를 제공하는 업무

또한 금융투자업은 국가의 경제상황은 물론 정치, 사회, 문화, 경기동향 등 여타변수에도 많은 영향을 미칠 뿐 아니라 해외시장의 동향에도 민감하게 반응하는 특성을 지닌 산업입니다. 특히 증권시장의 주가변동에 따라 회사의 실적이 크게 변동하는 특성이 있습니다.

수익성 측면에서 보면, 증권시장이 상승기일 때는 투자자들의 투자심리가 개선되어 거래량이 증가하고 거래수수료 수익이 증가하여 금융투자업이 호황을 누리며, 증시가 하락기일 때는 전반적인 투자심리가 위축되어 거래량 감소와 거래수수료 수익의 감소로 이어지는 것이 일반적입니다.그러나, 최근의 금융투자업계는 금융자문, 유동성 및 신용공여, 대체투자 등 IB부문 수익이 증권업 수익규모 성장을 견인하는 양상을 보이고 있어 과거와 같이 거래량이 금융투자업계의 절대적인 수익을 보장하지 않는 바, 정치, 경제, 국제관계, 환율, 경기변동 등 다양한 요인들이 금융투자업계의 수익에 영향을 주고 있습니다. 이를 보여주는 국내 주식시장 추이는 아래와 같습니다.

[ 국내 주식시장 추이 ]

(단위 : pt, 조원)

구 분
2023년
2022년
2021년
2020년
2019년
2018년

주가지수
KOSPI
2,655.28
2,236.40
2,977.65
2,873.47
2,197.67
2,041.04

KOSDAQ
866.57
679.29
1,033.98
968.42
669.83
675.65

시가총액
금 액
2,558
2,083
2,649
2,366
1,717
1,572

증감율
22.83%
-21.38%
11.96%
37.78%
9.23%
-16.78%

거래대금
금 액
4,809
3,914
6,766
5,708
2,289
2,800

증감율
22.87%
-42.16%
18.55%
149.51%
-18.26%
27.90%

주1) 주가지수와 시가총액은 해당 기말 기준, 거래대금은 누적 금액임.

주2) 시가총액과 거래대금은 KOSPI와 KOSDAQ의 합계임.

(출처 : 한국거래소 통계자료)

2010년 5월 그리스 위기 이후 본격화된 유로존 재정위기, FY2011 미국과 일본의 국가신용등급 강등, 미국의 더블딥 우려 및 유로존 재정위기 재부각 등 글로벌 금융시장의 불안심리가 확산되면서 상당기간 시장의 불확실성이 지속되었습니다.이후 2014년 주요국 중앙은행의 경기부양을 위한 공격적인 통화완화에도 불구하고 통화정책이 실물경제에 미치는 긍정적 파급 효과는 제한적인 모습이었습니다.2015년 종합주가지수 및 거래대금 상승, 채권금리의 하향 안정화 등으로 금융투자업자의 수익성이 개선되고 있는 듯 한 모습을 보였습니다. 하지만 유럽 주요국가의 재정위기, 미국의 양적 완화 종료와 금리인상 가능성 등 투자환경의 불확실성이 증가하면서 FY2016 금융투자업계는 전년 대비 위축되는 양상을 보였습니다. 하지만 2016년 12월 이후 국내외 경제지표가 개선되는 가운데 기업실적 호조, 글로벌 주가 강세 등에 힘입어 KOSPI는 가파른 상승흐름을 지속하였습니다. 특히 2017년 1분기 이후에는 북한 관련 지정학적 리스크 부각에도 불구하고 국내외 정치적 불확실성 완화 등으로 KOSPI 상승폭이 확대되어 2017년 5월 4일 6년여만에 사상 최고치(2,241.2, 종가 기준)를 경신하는 모습을 보이기도 했습니다. 이후에도 전반적으로 상승세를 보이며 2018년 1월 29일 KOSPI 지수는 2,598.19, KOSDAQ 지수는 927.05를 기록하였습니다. 그러나, FOMC 금리 상승 여파 등으로 인한 미국 증시 조정, 글로벌 경기 둔화, 한일 간 갈등으로 인한 영향으로 KOSPI 지수는 하락세를 지속하며 2019년 08월에는 1,891, 코스닥은 540까지 급락하는 등 높은 변동성을 보였습니다. 이후 미국 FOMC와 금통위의 적극적 금리인하에 따라 2020년 1월 2,260까지 회복하며 상승세를 보이던 국내 증시는 신종코로나바이러스의 확산과 함께 하락세로 전환하였습니다. 2020년 3월 WHO의 팬데믹 선언과 함께 전세계 금융시장이 영향을 받게되자, 한국증시에 대한 외국인의 매도가 이어지며 2020년 03월 19일 종가 기준 KOSPI 1,457, KOSDAQ 428까지 급락하였습니다. 이후 신종코로나바이러스의 국내 신규 확진자수의 감소에 따라 개인 매수세를 기반으로 2020년 6월말 종가 기준 KOSPI 지수는 2,108, KOSDAQ 지수는 737 수준으로 회복하였습니다.이후 글로벌 초저금리 상황 속에서 풀린 막대한 시중 자금이 부동산 규제 등의 요인과 함께 개인투자자들의 자금이 증시로 유입되면서, 2021년 6월 16일 장중 사상 처음으로 KOSPI지수가 3,316을 기록하였습니다. 이후 지수가 하락 반전하며 2022년 9월 KOSPI지수는 2,100선까지 하락하였습니다. 2023년에는 국내 경기 부진 속에서도 KOSPI지수는 이차전지 등 일부 섹터 주가 상승에 따라 2,600선까지 올라가며 상반기 반등 흐름을 보였으나, 하반기 들어 인플레이션 압력 뿐만 아니라 글로벌 기준금리 인상 영향으로 시장 금리가 급등하면서 KOSPI지수도 2,200선까지 하락하였습니다. 2024년 3월 기준 KOSPI지수는 2,600선에서 등락하고 있습니다. 이러한 높은 수준의 변동성과 불확실성이 존재한다는 점 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

[ 투자매매중개업자(I) 요약대차대조표 ]

(단위 : 백만원, %)

구분
2023년 3분기말
2022
2021
2020년
2019년

금액
구성비
금액
구성비
금액
구성비
금액
구성비
금액
구성비

[현금 및 예치금]
106,869,917
25.5
107,291,440
17.9
120,707,257
20
111,285,252
18.3
67,993,556
14.3

[증권]
392,249,119
42.6
357,028,401
59.6
361,819,805
59
350,063,228
57.5
316,249,823
66.6

[파생상품자산]
22,165,585
2.4
23,480,723
3.9
10,084,411
2
13,329,442
2.2
10,104,645
2.1

[대출채권]
74,071,016
7.0
67,212,491
11.2
66,129,803
11
60,566,363
9.9
48,892,304
10.3

[유형자산]
2,619,693
1.1
2,779,116
0.5
2,569,344
0
2,403,450
0.4
2,308,048
0.5

[CMA운용자산(종금계정)]
0
0.0
0
0.0
0
0
-
0.0
1,998
0.0

[리스자산(종금계정)]
0
0.0
39
0.0
88
0
135
0.0
2,855
0.0

[기타자산]
73,832,653
21.4
40,861,389
6.8
49,387,349
8
71,609,757
11.8
29,064,008
6.1

자산총계
671,807,983
100.0
598,653,606
100.0
610,698,065
100
609,257,634
100.0
474,617,239
100.0

주1) 국내소재 금융투자회사 법인 합계 기준

주2) 역년(Calendar Year)기준으로, 각 금융투자회사별 회계연도를 고려하지 않음

(출처 : 금융통계정보시스템)

기타 증권 및 주식은 증시의 상승과 하락에 따라 평가 손익이 발생하게 되며 채권의 경우는 이자율의 변동에 따라 평가 손익이 발생합니다. 최근 몇 년간 증권업종 내 환매조건부채권매도를 통한 자금조달이 증가하였으며, 이에 대한 담보 성격의 채권(국공채 위주) 규모가 증가하면서 국내증권사의 보유 채권규모는 큰 폭으로 확대 되었습니다.

[ 국고채 3년 금리 추이 ]

메리츠금융지주 16_국고채 3y.jpg
메리츠금융지주 16_국고채 3y

(단위 : %)

(출처 : 본드웹)

증권사의 자산 중 채권 비중이 커지면서 금리변동에 따른 채권가치 변동이 증권사 수익성에 중요한 영향을 미치고 있으며 이자율 하락 시 보유채권의 가격 상승으로 평가이익이 발생하게 되지만 이자율 상승 시 보유채권의 가격 하락으로 평가손실이 발생하게 됩니다. 금리상승 위험에 대비하여 채권의 듀레이션을 적절히 조절함으로써 평가손실을 최소화 하는 전략을 구사하거나, 채권운용 과정에서 이자수익 증가분을 감안하면 채권운용에서의 실질적인 손실규모를 축소하는 등의 금리상승 리스크에 대한 대응력이 중요한 요소입니다. 그러나
금리인상이 예상외로 빠르게 진행되거나 금리상승폭이 시장의 기대치를 넘어서게 되는 경우 채권 보유분에 대해 평가손실이 반영됨으로써 금융투자회사의 수익성을 악화시킬 가능성이 존재합니다.

[ 파생결합증권 구분 ]

구분
비고

ELS (Equity Linked Securities,주가연계증권)
주가지수나 주식에 연계하여 미리 정한 조건에 따라 투자손익을 주는 금융투자상품 (원금비보장형)

DLS (Derivatives Linked Securities,기타파생결합증권)
금리, 통화, 원자재, 신용등급 등을 기초자산으로 하여 미리 정한 조건에 따라 투자손익을 주는 금융투자상품 (원금비보장형)

ELB (Equity Linked Bonds, 주가연계파생결합사채)
주식, 주가지수 등과 연계하여 미리 정해놓은 손익 조건에 따라 수익을 지급하는 금융투자상품 (원금보장형)

DLB (Derivative Linked Bonds,기타 파생결합사채)
금리, 환율, 원자재 등 주식ㆍ주가지수 외의 것과 연계하여 손익 조건에 따라 수익을 지급하는 금융투자상품 (원금보장형)

주1) 자본시장법상 ELS, DLS는 파생결합증권, ELB, DLB는 (파생결합)채무증권이 정확한 명칭이나, 여기에서는 모두 파생결합증권으로 통칭함

주2) 2013년 10월 자본시장법 개정안에 따라 ELS, DLS에서 원금보장형만 분리하여 ELB, DLB로 새로이 이름을 부여하였음. 기초자산 값에 따라 수익률이 확률적으로 결정되지만, 증권사가 원금을 보장해 주고 수익을 제공하는 것이 채권과 같기 때문임.

ELS로 대표되는 파생결합증권은 저금리 기조하에서 투자자들에게 중위험 중수익 금융투자상품으로 인식되면서 증권사와 은행 신탁계정 등을 통해 빠르게 판매규모가 증가하였습니다. 일반적으로 파생결합증권의 발행에 따른 위험요소로 투자자 측면에서는 원금 및 이자 손실 가능성이 부각되어 왔으나, 발행 증권사 측면에서는 투자성과가 투자자에게 귀속되는 점과 자산과 부채의 매칭이 이루어지는 점 등으로 인하여 상대적으로 재무건전성에 미치는 영향이 제한적인 것으로 인식되어 왔습니다. 다만, 증권사는 파생결합증권의 발행 및 상환 과정에서 ① 평판위험(불완전판매 및 불공정거래 이슈가 발생할 경우), ② 환매위험(단기간에 조기상환 요청이 집중될 경우)에 노출되어 있습니다. 또한 발행한 파생결합증권의 헤지운용 과정에서 ③ 신용위험(헤지자산이 부실화 될 경우), ④ 시장위험(기초자산 가격 변화를 따라가지 못할 경우)에 노출됩니다.

증권사는 파생결합증권 발행을 통해 기초자산의 가격 변화 위험에 노출된 투자자로부터 동 위험을 매수하고 상환 시점에 사전에 약속한 수익을 제공하게 됩니다. 증권사는 투자자로부터 매수한 가격 변화 위험을 금융시장에 매도하는 헤지 운용을 통해 보유하게 된 위험을 상쇄하고 투자자에게 지급할 수익을 확보하게 됩니다. 즉, 파생결합증권은 투자자 측면에서는 기초자산의 가격 변화 위험을 증권사에게 매도하며 반대급부로 약속된 수익을 지급받고(매수), 증권사 측면에서는 기초자산의 가격 변화 위험을 투자자로부터 매수하며 반대급부로 약속한 수익을 제공(매도)하는 일종의 옵션 계약으로 간주할 수 있습니다.파생결합증권과 관련하여 증권사는 크게 4가지 위험요인을 부담하게 되는데, 발행 및 상환 과정에서는 평판위험과 환매위험이 헤지운용하는 과정에서는 신용위험과 시장위험이 존재합니다.

파생결합증권의 발행 및 상환 과정에서 증권사는 2가지 위험에 노출됩니다. 첫번째 위험은 불완전판매와 불공정거래 이슈가 발생될 경우의 평판 훼손 위험입니다. 금융투자상품을 판매하는 증권사 입장에서 평판은 사업적 성패를 가르는 중요한 요소로 작용하고 있는 가운데 파생결합증권의 수익구조가 복잡해짐에 따라 불완전판매와 불공정거래 이슈는 갈수록 중요성이 높아질 것으로 예상됩니다. 두번째 위험은 평판 훼손 등으로 대규모 환매 요청이 발생될 경우의 환매위험 입니다. 파생결합증권 또는 증권사에 대한 신뢰가 훼손될 경우 투자자들의 환매 요청이 집중될 수 있으며 이 때 헤지자산을 적시에 유동화하기 어려울 경우 유동성위험에 노출됩니다.

또한 증권사는 파생결합증권의 헤지운용 과정에서 자산과 부채 가치의 불일치로 인한 손실발생 위험에 노출됩니다. 증권사의 헤지운용은 투자자에게 약속한 수익인 상환금액(부채)을 확보하기 위해 발행원금 운용을 통해 운용자산(자산)을 맞추어 나가는 과정을 의미합니다. 이 과정에서 투자자 측면에서는 부채 가치의 절대적인 증감에 따라 손익이 결정되나, 증권사 측면에서는 상환시점에 자산이 부채보다 크다면 헤지운용 이익이, 자산이 부채보다 작다면 헤지운용 손실이 발생하게 됩니다. 예를 들어, 상환시점에 부채의 가치가 20% 증가하고 헤지운용의 결과 자산의 가치가 15% 증가한 경우 투자자 측면에서는 부채의 가치 증가로 20%의 이익이 발생하지만, 증권사 측면에서는 5%(=15%-20%)의 헤지운용 손실이 발생하게 됩니다. 반대로 상환시점에 부채의 가치가 20% 감소하고 헤지운용의 결과 자산의 가치가 15% 감소한 경우 투자자 측면에서는 부채의 가치 감소로 20%의 손실이 발생하지만 증권사 측면에서는 5%의 이익이 발생하게 됩니다.

헤지자산의 가치를 부채보다 높거나 최소한 일치시키기 위한 증권사의 헤지운용에는크게 3가지 방법이 존재합니다. 첫번째 방법은 발행 원금 전액으로 외부 금융기관으로부터 수익구조가 동일한 파생결합증권을 매수하는 fully Funded 백투백헤지 방법입니다. 두번째 방법은 외부 금융기관으로부터 옵션 수익구조만을 매수하고 나머지 원금은 증권사가 자체적으로 채권·예금 등을 통해 운용하는 un Funded 백투백헤지방법입니다. 세번째 방법은 옵션 수익구조와 나머지 원금 모두 증권사가 자체적으로운용하는 자체헤지 방법입니다. 이러한 헤지운용 과정에서 증권사는 신용위험과 시장위험에 노출되게 됩니다.

신용위험으로는 fully Funded 백투백헤지와 unFunded 백투백헤지 과정에서 백투백(Back-to-Back)헤지(수익구조가 동일한 파생상품 등을 매입해서 위험을 해소)의 경우 거래상대방 위험이 발생하며, unFunded 백투백헤지와 자체헤지 과정에서 원금운용(발행원금의 100% 혹은 일부를 보존하며 상환금액을 확보)의 경우 운용자산의 신용도 저하 위험이 존재합니다. 시장위험은 자체헤지 시 파생결합증권의 수익구조를 복제하기 위해 파생상품 등 기초자산에 대한 헤지운용을 수행하는 과정에서 기초자산의 가격변동에 노출되는 위험입니다. 파생결합증권의 기초자산이 다양해지고 수익구조 또한 복잡해지고 있는 점을 감안할 때 시장위험이 보다 확대되고 있는 것으로 판단됩니다.

한국예탁결제원 증권정보포탈(SEIBro)에 따르면, 2023년말 파생결합증권 발행 및 상환 규모는 각각 79조원, 87조원입니다. 파생결합증권의 발행규모는 전년 발행잔액 대비 6.3% 증가하였습니다.

[ 파생결합증권(ELB, ELS, DLB, ELB 발행 및 상환 현황 ]

(단위: 억원)

구분

ELB

ELS

DLB

DLS

합계

원화

외화

원화

외화

원화

외화

원화

외화

원화

외화

합계

전년대비

2023년

발행

금액

320,516
860
285,447
21,474
113,162
15,011
31,763
706
750,888
38,051
788,939
6.3%

구성비율

40.63%
0.11%
36.18%
2.72%
14.34%
1.90%
4.03%
0.09%
95.18%
4.82%
100.00%
-

상환

조기

2,843
79
345,823
25,380
2,136
0
23,233
13
374,035
25,472
399,507
84.1%

만기

266,013
760
2,698
86
138,810
17,850
12,978
1,116
420,499
19,812
440,311
356.1%

중도

18,490
2
4,244
236
4,144
192
712
129
27,590
559
28,149
370.3%

합계

287,346
841
352,765
25,702
145,090
18,042
36,923
1,258
822,124
45,843
867,967
171.7%

2022년

발행

금액

294,945
772
262,561
18,938
111,543
20,579
32,680
233
701,729
40,522
742,251
-16.8%

구성비율

39.74%
0.10%
35.37%
2.55%
15.03%
2.77%
4.40%
0.03%
94.54%
5.46%
100.00%
-

상환

조기

1
23
170,106
20,559
154
0
26,108
14
196,369
20,596
216,965
-62.6%

만기

207.494
992
3,058
159
54,409
19,343
17,844
526
75,518
21,020
96,538
-70.7%

중도

43.401
7
1,045
66
4,523
269
32
0
5,643
342
5,985
-76.6%

합계

251.895
1022
174209
20784
59086
19612
43,984
540
277,531
41,958
319,489
-65.8%

2021년

발행

금액

228,823
648
447,625
44,680
64,023
50,860
54,373
1,242
794,844
97,430
892,274
-1.4%

구성비율

25.64%
0.07%
50.17%
5.01%
7.18%
5.70%
6.09%
0.14%
89.08%
10.92%
100.00%
-

상환

조기

403
18
455,107
47,649
7,932
9,881
52,893
5,551
516,335
63,099
579,434
-16.3%

만기

216,934
1,553
19,026
493
49,283
20,427
17,591
3,803
302,834
26,276
329,110
-11.5%

중도

19,330
13
1,155
34
1,442
565
2,325
749
24,252
1,361
25,613
-25.8%

합계

236,667
1,584
475,288
48,176
58,657
30,873
72,809
10,103
843,421
90,736
934,157
-15.0%

2020년

발행

금액

255,043
6,853
389,161
32,063
68,768
74,601
75,491
3,161
788,463
116,678
905,141
-30.0%

구성비율

28.2%
0.8%
43.0%
3.5%
7.6%
8.2%
8.3%
0.3%
87.1%
12.9%
100.0%
-

상환

조기

2,160
253
478,293
32,254
23,380
69,885
75,491
10,401
579,324
112,793
692,117
-28.5%

만기

216,906
8,356
14,224
153
52,830
31,230
45,570
2,566
329,530
42,305
371,835
10.9%

중도

18,878
346
3,731
306
806
1,303
8,326
816
31,741
2,771
34,512
31.1%

합계

237,944
8,955
496,248
32,713
77,016
102,418
129,387
13,783
940,595
157,869
1,098,464
-17.4%

2019년

발행

금액

228,412
3,234
707,260
60,053
59,104
58,236
162,359
13,676
1,157,135
135,199
1,292,334
11.5%

구성비율

17.7%
0.3%
54.7%
4.6%
4.6%
4.5%
12.6%
1.1%
89.5%
10.5%
100.0%
-

상환

조기

491
17
739,541
65,536
28,345
17,772
105,914
10,691
874,291
94,016
968,307
70.3%

만기

172,899
516
23,451
310
56,472
25,468
51,489
4,726
304,311
31,020
335,331
-4.4%

중도

12,785
4
3,316
113
2,163
1,217
4,510
2,219
22,774
3,553
26,327
4.9%

합계

186,175
537
766,308
65,959
86,980
44,457
161,913
17,636
1,201,376
128,589
1,329,965
40.8%

주) 외화의 경우, 해당 종목의 발행일 또는 상환일 당시 환율을 적용하여 원화로 환산한 상환금액을 합산

(출처 : 한국예탁결제원 증권정보포털(SEIBro))

파생결합증권의 발행 규모는 2010년대 들어 급증하여, 파생결합증권의 발행잔액은 2010년 22.4조원에서 2023년 3분기 94.0조원으로 크게 증가하였습니다. 이는 금융투자회사들의 2023년 3분기 기준 총 자산인 682.2조원의 13.78% 수준입니다. 이 중 원금비보장형 상품의 발행잔액이 44.0조원으로 전체 파생결합증권 발행잔액의 46.8%를 차지하고 있습니다. 이러한 현상은 저금리 상황에서 파생결합증권이 상대적으로 높은 수익률을 기대할 수 있는 투자처로 인식된 점이 주요한 요인으로 작용하여 나타난 것으로 판단됩니다.

[ 파생결합증권 종류별 발행잔액 추이 ]

(단위 : 조원, %)

구 분
2023년3Q
2022년말
2021년말
2020년말
2019년말
2018년말
2017년말
2016년말
2015년말

파생결합증권(A)

94.0
102.2
84.7
89.0
108.4
111.7
90.2
101.3
98.4

원금非보장형 (ELS+DLS)

44.0
48.8
41.0
46.9
64.5
70.8
55.3
69.6
65.6

원금보장형 (ELB+DLB)

50.0
53.4
43.7
42.1
43.9
40.9
34.9
31.7
32.8

금융투자회사 총자산(B)

682.2
608.1
621.0
610.1
484.3
439.1
389.9
355.9
344.5

(A/B)

13.78%
16.81%
13.64%
14.59%
22.38%
25.44%
23.13%
28.46%
28.56%

주1) 증권사 국내법인 및 외국계지점 합계 기준

(출처 : 한국예탁결제원 증권정보포털, 금융감독원 금융통계정보시스템, 증권신고서 제출일 기준 가장 최근 공표된 수치 사용)

금융감독원은 2016년 5월부터 자체헤지 비중이 큰 증권사를 대상으로 ELS 중점 검사를 실시해오고 있으며, ELS업무관련 의사결정 과정 및 적정성, 헤지운용한도 관리방안 마련 및 준수여부, ELS가격결정 변수 등의 변경절차 적정성들을 중점적으로 검사하며 향후 ELS에 대한 판매 및 관리, 운용에 대한 리스크 관리를 강화하도록 하고 있습니다.증권사들은 2020년 3월경 코로나 19의 팬데믹(세계적 대유행) 우려에 따른 대규모 주가연계증권(ELS) 마진콜 사태로 상당한 위기를 겪었지만 글로벌 증시 반등, 한미 통화스와프 등 외부적인 요인으로 위기에서 벗어났습니다. 금감원은 이러한 ELS마진콜 사태를 '시스템 리스크'로 진단함에 따라 ELS총량 규제나 리스크 관리를 강화하는 방안을 금융위원회와 논의하고 있으며 ELS등 증권사의 파생결합증권 발행이 회사의 건전성을 악화시킬 수 있는 '시스템 리스크'를 유발 요인으로 짚은 바 있습니다. 금융시장 변동성이 예상치 못한 수준으로 확대되거나 대규모 환매 사태가 발생할 경우 또는 금융감독원의 규제 방향에 따라 금융투자회사의 자산건전성과 유동성에 부정적인 영향이 있을 수 있으니, 투자시 이 점 유의하시기 바랍니다.

가-3. 여신전문금융업 사업 위험(메리츠캐피탈(주))여신전문금융업은 진입장벽이 거의 없는 한정된 국내시장에서, 약 120개의 회사가 경쟁을 하고 있습니다. 따라서, 향후
과도한 경쟁으로 산업의 전반적인 수익성이 악화될 가능성을 배제할 수 없습니다. 또한, 여신전문금융업 회사들이 보유한 채권은 부동산 등 실물경기와 밀접한 영향을 가지고 있기 때문에
국내경기 상황이 악화될 경우 보유채권의 부실화로 수익성이 악화될 가능성이 존재합니다.

여신전문금융업은 신용카드업, 시설대여업, 할부금융업 및 신기술사업금융업의 개별사업법에 의해 엄격히 규정되고 있었으나, 상품별 수요증가와 금융시장 개방 확대, 금융겸업화 추세를 반영하여 1997년 8월 여신전문금융업법 제정을 통해 4개업을 통합한 금융업종입니다. 여신전문금융회사는 주로 회사채 및 기업 어음을 발행하여 자금을 조달하고 있으며, 수신기능이 없어 건전성 확보를 위한 진입 규제의 필요성이 크지 않아 대주주 및 자본금 요건만 구비되면 금융위원회 등록만(신용카드업 제외)으로 시장 진입이 자유롭습니다. 다른 권역에 비해 실물거래와 직접적으로 연결된 금융을 취급함에 따라 실물경제와의 연관성이 높은 특성을 보입니다.

[ 여신전문금융업 영업의 종류 ]

구 분
내 용

1. 시설대여업(리스)
이용자가 선정한 특정물건을 구입 후 임대(리스,렌탈)하고 일정기간에 걸쳐 사용료를 받는 임대차형식의 물건을 매개로 한 물적금융

2. 할부금융
재화 및 용역의 매매계약에 대하여 매도인 및 매수인과 각각 약정을 체결하여 매수인에게 융자한 재화 및 용역의 구매자금을 매도인에게 지급하고매수인으로부터 그 원리금을 분할하여 상환받는 방식의 금융

3. 팩토링
기업이 물품 및 용역의 공급에 의하여 취득한 매출채권을 양수하여 관리, 회수하는 업무

4. 일반대출
기업ㆍ개인을 상대로 운전자금, 주택자금, 가계자금 대출 및 부동산 PF

5. 신기술사업금융
기술신용보증기금법상 기술을 개발하거나 이를 응용하여 사업화 하는 중소기업 및 산업기술연구조합에 대한 투자, 융자 등을 하는 금융

한편 당사의 손자회사인 메리츠캐피탈(주)는 시설대여업, 할부금융, 일반대출을 주요한영업으로 사업을 영위하고 있습니다.

[ 메리츠캐피탈(주) 취급업무별 영업실적 ]

(단위 : 백만원, %)

구 분
FY2023
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019

금액
구성비
금액
구성비
금액
구성비
금액
구성비
금액
구성비

리 스
473,935
8.69
727,773
12.62
801,243
14.55
537,140
12.84
612,481
15.7

할 부 금 융
244,709
4.49
277,336
4.81
38,959
0.71
22,774
0.54
73,992
1.9

대 출 금
4,735,960
86.83
4,762,291
82.57
4,667,205
84.74
3,625,135
86.62
3,208,878
82.4

합 계
5,454,604
100.00
5,767,400
100.0
5,507,407
100.0
4,185,049
100.0
3,895,351
100.0

주) 연간취급액 기준

(출처 : 메리츠캐피탈(주) 분기보고서 및 각 사업년도 사업보고서)

2024년 3월 기준 리스ㆍ할부금융사 50개, 신용카드사 8개사, 신기술금융사 108개사 등 총 166개의 여신전문금융회사가 영업을 하고 있습니다.

[ 여신전문금융회사 현황 ]

분류
회사명

리스ㆍ할부금융사(50)
데라게란덴, 도이치파이낸셜, 롯데오토리스, 롯데캐피탈, 리딩에이스캐피탈, 마스턴캐피탈, 메르세데스벤츠파이낸셜서비스코리아, 메리츠캐피탈, 메이슨캐피탈, 무궁화캐피탈, 무림캐피탈, 볼보파이낸셜서비스코리아, 산은캐피탈, 스카니아파이낸스코리아, 신한캐피탈, 애큐온캐피탈, 에코캐피탈, 오릭스캐피탈코리아, 오케이캐피탈, 우리금융캐피탈, 웰컴캐피탈, 제이엠캐피탈, 중동파이넨스, 케이카캐피탈, 코스모캐피탈, 쿠팡파이낸셜, 토요타파이낸셜, 파이오니어인베스트먼트, 포르쉐파이낸셜서비스코리아, 폭스바겐파이낸셜서비스코리아, 하나캐피탈, 하이델베르그프린트파이낸스코리아, 한국자산캐피탈, 한국캐피탈, 한국투자캐피탈, 현대캐피탈, 현대커머셜, A캐피탈, BMW파이낸셜, BNK캐피탈, DB캐피탈, DGB캐피탈, HB파이낸셜, JB우리캐피탈, KB캐피탈, KG캐피탈, M캐피탈, NBH캐피탈, NH농협캐피탈, RCI파이낸셜서비스코리아

신용카드사 (8)
롯데카드, 비씨카드, 삼성카드, 신한카드, 우리카드, 하나카드, 현대카드, KB국민카드

신기술금융사(108)

나우아이비캐피탈, 나이스투자파트너스, 농심캐피탈, 뉴메인캐피탈, 동원기술투자, 동유기술투자,
두산인베스트먼트,
디에스투자파트너스, 디에이밸류인베스트먼트, 레이크우드파트너스, 로프티록인베스트먼트, 롯데벤쳐스, 리더스기술투자, 리인베스트먼트, 리젠트파트너스, 모비릭스파트너스, 미래에셋캐피탈, 미래에쿼티파트너스, 바로벤처스, 백터기술투자,
부국캐피탈,
브레이브뉴인베스트먼트, 브릿지인베스트먼트, 브이에스인베스트먼트, 빌랑스인베스트먼트, 삼성벤처투자,
삼천리인베스트먼트,
서울신기술투자, 세아기술투자, 솔론인베스트, 솔리크인베스트먼트, 수앤파이낸셜인베스트먼트,
스페이스타임인베스트먼트,
시너지아이비투자, 시리우스인베스트먼트, 아르케인베스트먼트, 아주아이비투자, 액시스인베스트먼트, 얼머스인베스트먼트,
에볼루션인베스트먼트,
에스더블유인베스트먼트, 에스비아이캐피탈, 에스앤에스인베스트먼트, 에스제이지파트너스, 에스티캐피탈, 에이스투자금융, 에이에프더블유파트너스, 에이티넘벤처스,
에이피투자금융, 에
프앤에프파트너스, 엑스플로인베스트먼트, 엔베스터, 엔코어벤처스, 엘에프인베스트먼트,
엘엑스벤처스,
엘케이기술투자, 엠더블유앤컴퍼니, 옐로우독, 오비트파트너스, 우리기술투자, 위드윈인베스트먼트, 유비쿼스인베스트먼트, 유앤에스파트너스, 유일기술투자, 이스트게이트인베스트먼트, 이앤인베스트먼트,
인바이츠벤처스,
인탑스인베스트먼트, 제니타스인베스트먼트, 제이비인베스트먼트, 제이에스지인베스트먼트, 제이원캐피탈인베스트, 지에스벤처스, 카스피안캐피탈, 케이디인베스트먼트, 케이씨투자파트너스, 케이아이비벤처스,
케이알벤처스,
케이클라비스인베스트먼트, 케이티인베스트먼트, 코나아이파트너스, 코너스톤투자파트너스 , 코리아오메가투자금융, 큐더스벤처스, 큐캐피탈파트너스, 키움캐피탈, 킹고투자파트너스, 타임폴리오캐피탈, 토니인베스트먼트, 티그리스인베스트먼트, 티케이지벤처스, 펄어비스캐피탈, 펜타스톤인베스트먼트, 포스코기술투자, 푸른인베스트먼트, 프렌드투자파트너스, 프롤로그벤처스, 피오인베스트먼트, 하나벤처스, 하나에스앤비인베스트먼트, 하랑기술투자, 한빛인베스트먼트, 한일브이씨, 현대투자파트너스, 효성벤처스, IBK캐피탈, NH벤처투자, YG인베스트먼트

(출처 : 금융통계정보시스템, 여신금융협회)

4개 업종의 통합으로 개별 회사의 취급업무가 대폭 확대되어 종합적인 금융서비스 제공이 가능해졌으며, 분야별 산업의 성장성을 보면, 리스업무의 경우에는 외환위기를 전후하여 기업의 설비투자 감소와 저금리 기조 유지, 리스회계기준 강화등의 이유로 기업의 리스 수요가 감소하면서 리스의 품목이 자동차 등의 내구재로 전환되는 모습을 보였으나, 최근에는 대형 크레인과 같은 건설기계 장비, 대형병원의 고가 의료장비 등을 리스를 통하여 공급하는 사례가 증가하고 있습니다. 리스의 수요 측면에서기업의 설비투자가 활성화 되지 않고 있는 점이 부담으로 작용하고 있는 한편 부동산리스를 비롯한 새로운 수요 발굴이 점차 중요해질 것으로 예상됩니다.

[ 연도별 리스실적 및 성장률 ]

(단위: 억원, %)

년도
실행액
증감율
금융
운용
원화
외화

FY2016
121,627
-9.3
82,770
38,857
120,817
810

FY2017
128,081
5.3
97,878
30,202
127,582
498

FY2018
135,695
5.9
98,055
37,358
135,413
282

FY2019
137,896
1.6
101,739
36,157
137,896
0

FY2020
156,368
13.4
100,231
56,137
156,368

FY2021
174,776
11.8
109,946
64,830
174,776
0

FY2022
185,337
6.0
108,593
76,744
185,337
0

(출처 : 여신금융협회)

할부금융시장은 리스와 달리 소비재 중심으로 발달하였는데, 도입 초기에는 주택 관련 할부금융이 중심을 이루어졌으나, 할부금융회사의 조달비용 증가와 은행의 주택대출 확대 등으로 경쟁력을 상실하게 됨에 따라 자동차 할부금융으로의 편중현상이 심화되었습니다. 할부금융은 고객에게 여신 제공시 그 사용목적이 분명하고, 통상 대상물건에 대해 담보를 설정하기 때문에 신용대출 대비 자산건전성이 양호하나, 신용을 조건으로 하는 점이 동일하고, 생산판매자 금융의 성격을 가지고 있어, 자금조달력과 채권회수가 중시되는 사업입니다. 국내 할부금융업은 FY2022 취급잔액 기준으로 자동차 할부금융이 약 99.1%를 차지하고 있습니다. 현재 신용카드업을 제외하고, 할부금융업을 포함한 여신전문금융업은 자동차금융 위주로 활성화되어 있는 상황입니다.

[ 연도별ㆍ품목별 할부금융 취급잔액 ]

(단위: 억원)

구분
내구재
주택
기계
기타
총계

자동차
가전
기타
계

FY2016
232,844
256
5,530
238,630
3,678
5,061
3,793
251,162

FY2017
270,265
135
4,990
275,390
5,646
4,399
5,872
291,307

FY2018
304,677
171
5,208
310,056
5,475
4,539
7,018
327,088

FY2019
340,509
172
5,156
345,837
4,211
4,529
6,633
361,210

FY2020
363,205
178
4,779
368,162
3,645
4,325
6,555
382,687

FY2021
377,596
133
3,939
381,668
933
4,866
4,754
392,221

FY2022
407,208
120
3,470
410,798
791
6,119
5,716
423,424

(출처 : 여신금융협회)

[ 연도별ㆍ품목별 할부금융 취급실적 ]

(단위 : 억원)

구분
내구재
주택
기계
기타
총계

자동차
가전
기타
계

FY2016
158,862
410
4,337
163,609
1,005
4,225
4,208
173,046

FY2017
185,361
250
4,682
190,293
3,086
2,823
4,824
201,026

FY2018
195,768
248
3,441
199,457
2,844
3,136
5,393
210,830

FY2019
210,951
248
3,397
214,596
1,866
2,530
4,265
223,257

FY2020
220,891
258
3,135
224,284
961
2,351
5,747
233,343

FY2021
208,540
235
2,456
211,231
0
3,079
3,521
217,831

FY2022
229,612
223
2,077
231,912
0
3,798
3,795
239,505

(출처 : 여신금융협회)

대출부문은 가계대출과 기업금융으로 구분됩니다. 가계대출의 경우 메리츠캐피탈(주)는 신용대출은 취급하지 않으며 중고차를 중심으로 한 오토론을 취급하고 있습니다.오토론은 신용보증 보험에 가입해 상대적으로 안전한 회수 가능자산으로써 시장이 빠르게 확대되는 추세입니다. 동시에 기존의 캐피탈사 뿐만 아니라 시중은행들도 낮은 금리와 모바일플랫폼을 통해 오토론 시장에 참가하여 시장의 경쟁이 치열해지고 있습니다. 한편 기업금융은 소매금융 대비 상대적으로 고수익 창출이 가능한 분야로 캐피탈사의 부동산 PF가확대되어 시장내 경쟁이 심화되고 있는 가운데, 실질적인 사업성과에 연동하여 대출원리금의 회수가능성이 좌우되는 부동산PF의 특성상 부동산사업장의 사업성과 및 리스크에 대한 모니터링 능력이 대출부문의 영업성과에 중요한 영향을 미칠 것으로 예상됩니다. 국내 할부, 리스시장의 규모는 협소한 가운데 진입장벽도 높지 않아 다수의 할부, 리스사가 존재하며 전체적으로 군소 시장참여자 수가 과다하고 경쟁 강도가 높은 것으로 판단됩니다. 할부금융업무의 경우, 여신전문금융업법이 등록제로 전환되면서 자동차 등 소비자 대상 할부금융의 활성화로 시장규모는 꾸준히 증가하여 왔습니다. 그러나 할부금융부문 주대상인 자동차할부금융은 FY2008 하반기 이후 금융위기로 인한 경기침체로 자동차판매의 급감 및 할부이용자의 신용도 하락과 연체율 증가로 할부금융시장이 침체된 바 있었으나, 최근 대형 할부금융사를 중심으로 오토할부 등 할부업무가 확대되는 추세입니다.향후 여신부문에 대한 리스크 관리가 각 사의 실적을 크게 좌우할 전망이며 수신기능이 없어 자금조달을 시장에 의존하는 관계로 조달비용 절감과 유동성 유지도 매우 중요한 관리항목으로 부각될 것으로 전망됩니다.캐피탈사는 최근 높은 외형 성장세를 이루었지만 외부 자금조달에 의존할 수 밖에 없는 여신전문금융회사의 특성상 경영성과가 금리변동 등 금융리스크에 민감하게 반응하고 있습니다. 또한, 자동차, 주택, 산업 기계설비 등을 취급하는 시설대여업과 할부금융, 일반대출은 전반적인 경기변동 상황과 밀접하게 관련되어 있습니다. 경기활황 시 대출수요의 증가로 인한 자산규모 및 수익이 제고 되고, 경기침체 시대출수요의 감소 및 자산가치의 하락으로 인한 수익성 및 자산건전성 리스크가 증대됩니다.최근 국내 할부, 리스금융업은 자동차 내수판매의 성장세가 정체됨에 따라 시장 규모역시 더딘 성장세를 보이고 있습니다. 그럼에도
신규 경쟁자들의 유입이 이어지고 있어 산업 내 경쟁 강도는 점차 심화되고 있으며, 이는 수익성 저하 및 신규업무 확장의 어려움으로 이어질 수 있습니다.여신전문금융시장은 총자산이 자기자본의 일정 배수를 초과하지 않도록「여신전문금융업법」제48조 외형확대 위주의 경영제한(10배이상), 개인정보보호법 강화 등 규제 심화와 더불어 타금융업권(은행, 저축은행, 대부업)의 여신전문금융업 시장 침투에 따라 경쟁이 심해지고 있습니다. 또한 기업금융시장의 침체기가 지속되면서 소매금융시장으로눈을 돌리는 캐피탈사들이 늘어나면서 캐피탈사 간의 경쟁도 치열해지고 있습니다. 이러한 규제 및 경쟁을 극복하고 지속적인 성장을 위해 일부 캐피탈사는 기존 간접 영업방식에서 탈피, IT 인프라 구축을 통한 모바일 및 다이렉트 영업을 추진하고 있습니다.

여신전문금융업법 제48조(외형확대 위주의 경영제한)① 여신전문금융회사는 총자산이 자기자본의 10배의 범위에서 금융위원회가 정하는 배수(이하 "자기자본 대비 총자산 한도"라 한다)에 해당하는 금액을 초과하여서는 아니 된다. <개정 2009.2.6., 2012.3.21.>

② 금융위원회는 자기자본 대비 총자산 한도를 정함에 있어 여신전문금융업별 자산의 성격 및 건전성 등을 감안하여 신용카드업을 영위하는 여신전문금융회사와 신용카드업을 영위하지 아니하는 여신전문금융회사에 적용되는 한도를 달리 정할 수 있다. <개정 2009.2.6., 2012.3.21.>

③ 제1항 및 제2항에서 정한 것 외에 자기자본 대비 총자산 한도의 시행에 관하여 필요한사항은 대통령령으로 정한다. <신설 2012.3.21.>

한편「대부업 등의 등록 및 금융이용자 보호에 관한 법률」이 개정되어 2013년 6월 12일부터 시행되었으며, 이에 따라 대출금액별 대출모집인 중개수수료가 최대 5%로이하로 제한되어 금융기관들의 대출모집인 관련한 영업 전략 등에 영향이 있을 것으로 예상됩니다. 또한 국내 캐피탈 시장이 한계 상황에 도달한 만큼 해외시장 진출을 꾀하는 캐피탈사들이 생겨나는 상황입니다.위와 같이
여신전문금융업은 낮은 진입장벽으로 인한 높은 경쟁강도가 유지되고 있으며, 수신기능이 없어 외부 자금조달에 의존할 수 밖에 없으므로 조달금리 변동성에 높은 민감도를 가지고 있습니다. 또한
경기 침체에 따른 보유 채권 부실화 증가 가능성을 배제할 수 없습니다. 따라서 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.한편, 여신전문금융업을 영위하는 메리츠캐피탈(주)는 2017년 4월 28일 포괄적 주식교환에 의해 당사의 자회사에서 메리츠증권(주)의 자회사로 변경되었으며, 따라서 여신전문금융업이 당사에 미치는 영향은 포괄적 주식교환 이전과는 차이가 있습니다.

나. 제반 규제제도의 변화에 따른 위험
금융업은 대표적인 규제 산업으로 관련 법규 및 제도변화에 따라 자산건전성,수익성 등 경영전반에 걸쳐 영향을 받게 됩니다.
금융지주회사는 금융 자회사로구성되기 때문에 자회사의 영업부문에 대한 법규 및 제도 변화에 따른 자회사의 경영 여건의 변화에 영향을 받게 됩니다. 따라서 투자 시 금융지주회사의 자회사 별 영업부문에 대한 법규 및 제도 변화와 그 영향에 대해서 충분히 검토하시고 투자판단에 임하시기 바랍니다.

금융업은 대표적인 규제 산업으로 관련 법규 및 제도 변화에 따라 자산건전성, 수익성 등 경영전반에 걸쳐 영향을 받게 됩니다. 금융지주회사는 금융 자회사로 구성되기 때문에 자회사의 영업부문에 대한 법규 및 제도변화에 따른 자회사의 경영여건의 변화에 금융지주회사 또한 영향을 받게 됩니다. 따라서 투자 시 금융지주회사의 자회사 별 영업부문에 대한 법규 및 제도 변화와 그 영향에 대해서 충분히 검토하시고 투자 판단에 임하시기 바랍니다.

나-1. 손해보험업 규제제도의 변화에 따른 위험
손해보험업은 규제산업으로 손해보험회사들이 관련 법규 및 2023년부터 도입된 IFRS17 및 新지급여력비율 (K-ICS)등의 재무건전성 관리에 적절하게 대처하지 못할 경우 영업활동 및 재무 현황에 부정적인 영향을 받을 수 있습
니다.
2023년 1월 새롭게 적용된 IFRS17의 도입으로 ① 보험부채 시가평가 도입, ② 보험수익 인식방법의 변화, ③ 회계상 이익의 표시방법이 변경되었습니다. 이로 인해
손해보험사들은 재무건전성 및 손익구조의 변동성이 급격히 확대되어 재무구조 및 수익성에 부정적인 영향을 초래할 것으로 예상되며, 자본 확충을 위해 다양한 조치(자본인정증권의 발행, 잉여금의 유보, 자산 매각및 증자 등)를 취할 것으로 예상됩니다. 이처럼
감독당국의 자본건전성 규제강화와 더불어 IFRS17 도입 등 회계기준의 변경 영향으로 인하여 보험회사의 재무구조 및 수익성이 악화될 가능성이 존재합니다. 한편, IFRS17 도입과 더불어 新지급여력제도(K-ICS) 또한 2023년 적용되기 시작했습니다. RBC제도와 동일하게 요구자본 대비 가용자본으로 측정되나, 가용자본의 자본성 요건이 강화되고, 요구자본 산출 시 신뢰수준이 상향 조정되고, 신규 리스크가 추가되는 등 측정 방식의 변경에 따른 지급여력비율의 변화가 예상됩니다.
당사는 향후 IFRS17과 新지급여력제도(K-ICS)의 변경에 대하여 주의 깊게 모니터링 할 계획이며, 제도 변경 영향으로 인하여 추후 보험회사의 재무구조 및 수익성이 변경될 가능성이 존재하니, 투자자 여러분들께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

보험산업은 규제산업으로 금융감독당국은 보험회사의 재무건전성을 강화하고 감독제도를 선진화하기 위하여 제도 개선을 지속적으로 추진해왔습니다. 금융당국은 보험회사에 내재된 불확실성을 체계적으로 계량화하여 이에 합당한 자기자본을 보유하게 하기 위한 목적으로 유럽식(EU) 지급여력제도를 도입(1999.05) 하였고, 이후 리스크를 감안한 재무건전성 감독방식인 위험기준자기자본(RBC: Risk Based Capital)제도를 도입(2009.05) 하였으며, 2011년 4월부터 RBC 제도가 전면 의무시행이 되었습니다.

이후 금융당국은 2020년 6월 30일 보험업감독업무시행세칙 개정을 통해 보험회사 재무건정성 제고를 위한 RBC제도를 개선하였습니다. 금융감독원은 IFRS17 도입에 대응하여 보험회사 보험부채의 구조개선 및 금리위험관리를 선제적으로 준비할 수 있도록 공동재보험 및 헤지목적 금리파생상품을 RBC 금리위험액 산출에 반영하였으며, 보험회사의 리스크관리 능력을 제고하기 위해 보험부채 금리민감도 내부모형 적용 관련 세부기준을 마련하고, 증권시장안정펀드의 위험계수를 하향 조정하는 등 보험회사의 지급여력제도(RBC)를 개선하였습니다.또한, 2023년 1월 新지급여력제도(K-ICS)를 시행하여 보험부채를 시가평가하고 충격시나리오를 측정하는 방식을 도입하였습니다.

[보험회사 지급여력제도 변천 내역]

시기
관련규정
주요내용

1994.06
생명보험회사의 지급능력에 관한 규정
지급여력기준을 매 사업년도 말 100억원 이상 확보

1998.02
EU 식 지급여력제도 도입
책임준비금과 위험보험금의 일정비율 책정

2011.04
위험기준 자기자본제도(RBC) 도입(2009~2010년은 EU식 제도와 병행)
리스크별(보험, 금리, 시장, 신용, 운영) 계수방식 측정

2023.01
시가기준 지급여력제도(K-ICS) 시행
보험부채 시가평가, 충격시나리오 방식 측정

이처럼, 손해보험업은 지속적으로 규제를 받는 산업으로 손해보험회사들이 관련 법규 및 2023년부터 도입된 新지급여력비율(K-ICS) 등의 재무건전성 관리에 적절하게대처하지 못할 경우 영업활동 및 재무현황에 부정적인 영향을 받을 수 있습니다.

2023년 1월 새롭게 도입된 IFRS17은 보험업에 적용되는 새 국제회계기준으로서, 기존에는 IFRS4 Phase 2로 불려왔으나 2016년 11월 IFRS17로 확정되었습니다. IFRS17는 국제회계기준원(IASB)에서 제정한 국제회계기준(IFRS) 가운데 보험계약의 회계처리에 관한 내용을 담고 있는 기준서이며, 한국은 국제회계기준을 전면 도입하고 있는 국가로서 국제회계기준이 변경되면 자동적으로 이를 반영하여야 합니다. IFRS4에서는 각국의 보험회계 관행을 준용할 수 있도록 허용하고 있는 반면, IFRS17에서는 기존의 보험회계 관행을 인정하지 않습니다.

[ IFRS4 및 IFRS17 비교 ]

구 분
IFRS4
IFRS17(현행)
비고

보험부채 평가
ㆍ역사적 원가
ㆍ평가 시점의 시장가치(공정가치)로 평가
ㆍ시가평가로 인한 부채 및 자본가치의변동성 확대

사업비 인식
ㆍ사업비를 보험계약비와 사후 유지비로 구분ㆍ신계약비 이연 후 일정기간 상각
ㆍ사업비를 직접비와 간접비로 구분ㆍ간접비는 당기비용으로 처리하고 직접비만 이연 상각
ㆍ기간별 손익 왜곡 해소ㆍ신계약 중심의 단기적 영업방식 축소ㆍ계약유지율 등 보유계약 관리 중요성 증대

보험수익 인식
ㆍ현금주의 원칙ㆍ보험료 수취시점 수익인식ㆍ투자계약 요소도 보험사 수익으로 인식
ㆍ발생주의 원칙ㆍ보험사고 발행시점 및 서비스 제공에따라 수익 인식ㆍ투자계약 요소는 보험사 수익으로 인식하지 않음
ㆍ보험회사 보험료 수익 감소ㆍ타금융기관과 비교가능성 증재ㆍ외형보다는 내실위주의 경영기조 강화

(출처 : 나이스신용평가)

IFRS17 도입으로 인한 변화는 크게 ① 보험부채 시가평가 도입, ② 보험수익인식방법의 변화, ③ 회계상 이익의 표시방법 변화로 요약할 수 있습니다.

① 보험부채 시가평가 도입

'보험계약부채(구, 책임준비금)'란 보험사가 고객으로부터 받은 보험료 가운데 장래에 지급할 보험금, 환급금, 계약자배당금 및 이에 관련되는 비용에 충당하기 위하여 보험사가 적립해두는 돈을 말합니다. 기존에는 보험계약부채를 역사적 원가, 즉 보험료를 수령할 당시의 원가로 평가를 했다면 IFRS17에서는 원가가 아닌 시가로 평가하게 됩니다. IFRS17에서는 보험부채를 보험회사가 계약상 의무를 이행하는데 필요한 금액(FV: Fulfilment Value)과 장래 예상되는 이익(CSM:Contractual Service Margin)으로 구분할 것을 요구하고 있습니다. 이때 의무이행에 필요한 금액은 기대손실에 상응하는 최선추정치(BEL: Best Estimate of Liabilities)와 기대를 벗어난 손실에 대비하여 보유하고 있는 자본의 기회비용을 반영한 위험조정(RA: Risk Adjustment)로 구분합니다. 보험부채의 최선추정치(BEL)와 위험조정(RA)을 묶어 의무이행금액으로 보는 이유는 보험회사가 예측가능한 손실뿐만 아니라 예측과 기대를 벗어난 초과 손실까지 포함한 보험금을 보험계약자에게 언제라도 지급할 수 있어야 하기 때문이며, 위험조정(RA)은 보험회사가 기대를 벗어난 초과 손실에 상응하는 가용자본을 보유하는 데 따른 기회비용을 나타내는 것이고 그 위험에서 벗어난 위험조정(RA)부분은 매기마다 이익으로 손익계산서에 반영하게 됩니다.

[ IFRS4 및 IFRS17기준 재무상태표 차이 ]

대차대조표 차이.jpg
대차대조표 차이

(출처 : 나이스신용평가)

② 보험수익의 인식방법 변화현재 보험사들은 저축요소, 보장요소 및 사업비요소의 구분 없이 계약자로부터 보험료를 수취하는 시점에 보험료 전체를 수익으로 인식하고 있으나, IFRS17 도입 후에는, 서비스를 제공하는 시점에 보험수익을 인식하게 되며, 저축과 관련된 부분은 보험수익으로 인식되지 않습니다. 현재 보험 기간 초기에 이익을 많이 인식하고 후기에이익을 적게 인식하는 패턴을 보이고 있으나, 도입 이후에는 보험 전 기간에 고르게 이익이 인식될 것으로 예상하고 있습니다.③ 이익의 표시방법 변화IFRS17 도입 이전에는 수익과 비용의 원천별 정보를 알기 어려웠으나, 도입 이후에는 보험회사의 보험영업에 따른 수익을 보험이익으로, 자산 투자활동에 따른 수익을 투자이익으로 각각 구분하여 공시하게 됩니다. 따라서 정보이용자들이 공시 재무제표를 통해 보험회사의 이익구조를 명확하게 이해할 수 있게 됩니다.

[ IFRS4과 IFRS17 기준 보험수익 인식 차이 ]

보험수익 인식 차이.jpg
보험수익 인식 차이

(출처 : 나이스신용평가)

상기 변화의 내용이 보험산업에 미칠 것으로 예상되는 영향은 아래와 같습니다.1) 보험부채평가평가방식이 계약시점 기준(원가)이 아닌 매 결산기의 시장금리 등을 반영한 시가평가로 변경됨에 따라 저금리가 지속되는 상황에서 보험부채를 시가평가할 경우 상당 규모의 부채(책임준비금) 추가 적립이 필요할 것으로 전망됩니다.

금리하락 → 보험부채할인율 하락* → 준비금 추가적립 → 이익잉여금 등 자본감소

*) IFRS17에서는 보험부채를 현재시점의 금리로 할인하여 가치를 산정하므로 금리가 하락할 경우 부채의 평가금액은 상승하게 되며, 이로 인해 부채의 증가분 만큼의 적립금이 추가로 필요함2) 수익, 비용인식보험료 수취시점이 아니라 보험기간에 걸친 위험보장 기준으로 인식하고, 투자(저축)요소는 제외합니다. 해약환금급, 만기보험금 등 위험보장과 관계없는 투자요소는 제외됨에 따라 수익, 비용 규모가 감소할 것으로 전망됩니다.3) 보험사 경영환경 변화보험사 미래가치를 반영한 경영실적(원가→시가)이 재무제표에 드러나므로 회계, 계리시스템뿐만 아니라 상품, 영업, 자산운용 등 전반적인 경영전략 개편도 불가피하며, 특히 지급여력 등 재무건전성이 취약한 회사는 자본확충 및 경영체질 개선이 시급할 것으로 판단됩니다.4) 감독제도 개편보험사 총 부채의 대부분인 보험부채는 보험금 지급재원으로서 보험감독제도의 근간이므로, IFRS17도입 시 재무건전성 감독, 리스크평가, 공시, 계약자보호 관련제도 등 감독제도의 전면적인 변경이 필요할 것으로 예상됩니다.

상기와 같이 IFRS17의 시행으로 인한 보험회사의 수익, 비용 및 부채규모 산정기준의 변화는 보험회사의 재무건전성 및 손익구조의 변동성 확대를 발생시킬 가능성이 존재하며, 이로 인해 손해보험회사의 재무구조 및 수익성에 부정적인 영향을 초래할 수 있습니다. 이에 따라 손해보험사들은 금융당국의 규제 및 정책의 변화에 적응하기 위해서 가용자본 확충 등의 다양한 조치를 취할 것으로 예상되며, 이로 인해 향후 보험사들의 재무구조가 변동될 위험이 존재 합니다. 자본확충을 위한 방법으로는 자본인정증권의 발행, 잉여금의 유보, 자산 매각 및 증자를 고려할 수 있으나, 잉여금 유보에는 장시간이 소요되고, 자산매각으로 인한 가용자본의 증가 효과는 크지 않을 것으로 판단됩니다. 유상증자 역시 경영권 및 주주지분 희석 등 다양한 변수가 내재되어 있습니다. 보험회사는 RBC비율이 150% 미만일 경우에만 후순위채를 발행할 수 있었으나, 2016년 4월 보험업감독업무 시행세칙의 개정으로 RBC 하락의 우려가 있는 경우 RBC비율(Risk-Based Capital ratio: 지급여력비율)이 150% 이상이라고 하더라도 후순위채를 발행할 수 있게 되었으며, 신종자본증권은 상시 발행이 가능해 졌습니다. 이처럼 규제 완화를 통한 현실적인 자본확충 방법은 후순위채 또는 신종자본증권을 발행하는 것으로 예상됩니다.한편 2017년 6월 28일 IFRS17 시행에 대비한 단계적 책임준비금 추가적립 방안 마련을 위한 국제회계기준 도입준비위원회 제2차 회의가 개최 되었습니다. 금번 회의에서 (1) 책임준비금 적정성 평가(LAT) 제도 개선방안과 (2) 리스크 중심 감독체계 구축을 계획 했습니다.

(1) 책임준비금 적정성 평가(LAT: Liability Adequacy Test) 제도 개선방안책임준비금 적정성 평가(LAT : Liability Adequacy Test)란 보험회사에 현재 계약자 몫으로 적립된 책임준비금이 보험회사에서 예측하는 발생가능한 미래현금흐름 대비 적정한지를 판단하는 부채평가 방식입니다. 향후 발생할 보험금, 사업비 등 현금유출에서 영업보험료와 수수료 등 현금유입을 차감하고, 이를 보험회사 미래운용자산이익률에 기반한 할인율로 할인한 현재가치의 합계를 계산하는 방식으로 LAT 평가액을 계산합니다. 매 회계연도 반기말 기준으로 책임준비금 적정성평가 평가액과 평가대상 책임준비금을 비교하여 더 높은 금액을 적립하도록 규정하였는데, 이로써 일정기간동안 보험회사가 지급할 금액의 현재가치만큼 보험회사가 충분히 부채를 적립하고 있는지를 판단하여 회사 영업특성에 맞는 적정 부채 규모를 유지하도록 하여 보험회사 건전성과 보험계약자 보호를 동시에 수행하기 위해 도입한 제도입니다.① (단계적 조정) 책임준비금 적정성 평가(LAT)의 할인율을 단계적으로 하향하여 책임준비금 추가적립 부담을 분산

* (현행)무위험 수익률 + 보험사 자산운용초과수익률(자산운용수익률-기준금리) (개선)무위험 수익률 + 유동성 프리미엄→ '17년~'19년 3년간 할인율 조정, '20년 LAT평가금액 결정방식 강화

② (가용자본 인정)책임준비금 추가 적립액의 일부를 RBC비율 산출 시 가용자본으로 인정하여 부담 최소화

* ('17년) 90% → ('18년) 80% → ('19년) 70% → ('20년) 60%

*) 1년 연기된 IFRS17 일정에 맞추어 LAT 적립기준 강화일정 1년 연기

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lat적립기준 연기

③ (자본확충 지원) 보험사의 위험관리를 위해 신종자본증권을 발행할 수 있도록 하여 선제적 자본확충 지원

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재무건전성 준비금 도입

LAT제도개선으로 감소되는 책임준비금은 '재무건전성준비금'을 신설해 보완하기로 하였습니다. 재무건전성준비금의 도입은 당기비용에 영향을 미치지 않으면서 이익잉여금 내 법정준비금으로 적립되어, 당기손익에 영향을 미치지 않으면서 자본항목내에서의 조정이라는 점에서 보험사의 자본확충에 기여할 것으로 예상됩니다.(2) 리스크 중심 감독체계 구축 계획

① (Pillar1:양적규제) RBC비율 제도를 시가평가 기반의 新지급여력제도(가칭 'K-ICS; Korea - Insurance Capital Standard’)로 전환

-지급여력제도에 회사별 특성을 정밀하게 반영할 수 있도록 내부모형 승인절차 및 기준 마련

② (Pillar2:질적규제) IFRS17에 부합하도록 감독회계의 틀을 전반적으로 검토하고, 경영실태평가도 더욱 고도화③ (Pillar3:시장공시) 보험사 IFRS17 도입준비 상황 등에 대한 공시를 강화하여, 선제적인 리스크 관리 강화를 유도이처럼, 현재 손해보험업계는 자본건전성 규제 강화 및 IFRS17 도입 등 적용 회계기준 변경 등 정책 변화를 직면하고 있습니다. 자본건전성 규제 강화와 회계기준의 변경 등 정책변화의 영향으로 인하여 보험회사의 재무구조 및 수익성이 악화될 가능성이 존재하고 있으니, 이점 유의하시기 바랍니다.상기 IFRS17의 도입과 더불어 新지급여력제도(K-ICS)는 IFRS17하에서 적용가능하도록 보험회사의 자산, 부채를 완전 시가평가하여 리스크와 재무건전성을 정교하게 평가하는 자기자본제도입니다. IFRS17 시행시 원가기준 RBC제도는 경제환경 변화에 따른 자본변동성과 다양한 리스크를 정교하게 측정하는데 한계가 존재하는 측면이 존재합니다. 따라서 금융당국 및 보험산업 전반에서 보험부채의 시가평가와 일관성 유지 및 국제자본규제와의 정합성 확보를 위해 시가평가 기반의 新지급여력제도 도입을 추진하고 있습니다. 향후 경제적 실질에 부합하는 가용자본 및 요구자본의 산출을 통해 보험회사 자본의질적 개선과 리스크관리 강화, 시가 기반의 국제적 보험자본규제 등 국제기준과의 정합성 확보 및 국내 보험산업의 신뢰도 향상이 기대될 수 있으며, 신지급여력제도 도입을 위한 그 간의 추진경과는 다음과 같습니다.

[K-ICS 주요 추진 경과]

시기
내용

2017년 3월
新지급여력제도(K-ICS) 도입을 위한 공개협의안 마련·공표

2017년 4~8월
新지급여력제도(K-ICS) 필드테스트 수행

2017년 4~12월
新지급여력제도 도입초안(K-ICS 1.0) 마련을 위해 IFRS17 도입준비위원회 산하 실무작업반 운영

2018년 2월
新지급여력제도 도입초안(K-ICS 1.0) 공개협의안 배포 및 의견수렴

2018년 3월
新지급여력제도 도입초안(K-ICS 1.0) 전문가 자문단 자문회의

2018년 8월
新지급여력제도(K-ICS) 도입대비 내부모형 승인 예비신청절차 착수

2019년 하반기
新지급여력제도 수정안(K-ICS 2.0) 계량영향분석 진행 및 개선방안 검토

2020년 상반기
新지급여력제도 수정안(K-ICS 3.0) 마련, 지속적으로 자본규제(안)를 보완

2020년 하반기
新지급여력제도 수정안(K-ICS 3.0) 계량영향평가 실시

2021년 5월
新지급여력제도 수정안(K-ICS 4.0) 마련

(출처 : 금융위원회 보도자료(2021.06))

기존에 시행해오던 지급여력제도(RBC)와 신지급여력제도(K-ICS) 간 가장 큰 차이점은 (1) 가용자본의 완전 시가평가와 (2) 요구자본에 대하여 위험계수에 익스포져를 대응시키는 위험계수 방식이 아닌 시나리오방식이 적용 된다는 점입니다. 이는 보험사들의 위험관리를 더욱 정교하게 하는 것을 가능하게 합니다.①가용자본 산출기준 : 시가평가에 의해 산출된 순자산(자산 - 부채)을 기초로 가용자본을 산출하되, 손실흡수성 정도에 따라 '기본자본'과 '보완자본'으로 분류하고 손실흡수성이 낮은 보완자본에는 인정한도(요구자본의 50%와 기본자본 중 큰 금액) 설정

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가용자본 산출기준

②요구자본 산출기준 : 보험계약 인수 및 자산운용 등으로 인해 노출되는 위험을 5개 리스크(생명·장기손해보험리스크, 일반손해보험리스크, 신용리스크, 시장리스크, 운영리스크)로 구분하고 99.5% 신뢰수준하에서 향후 1년간 발생할 수 있는 최대손실액을 충격 시나리오 방식으로 측정하여 요구자본 산출

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요구자본 산출기준

[지급여력제도(RBC)와 新지급여력제도(K-ICS) 비교]

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지급여력제도(rbc) 및 新지급여력제도(k-ics)비교

[新지급여력제도(K-ICS) 요구자본 산출시 반영리스크 분류]

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반영리스크 분류

한편, 금융위원회는 2022년 2월 24일 「보험 자본건전성 선진화 추진단」제9차 회의를 개최하여 K-ICS 최종안과 경과조치 운영방안을 논의하였습니다. 해당 회의에서는 가용자본과 요구자본에 적용되는 경과기간을 최대 10년 부여하였습니다. 가용자본의 경우 K-ICS 이전에 기발행된 자본증권에 대한 인정 범위를 확대하였으며, 보험부채 현재가치 평가에 따른 책임준비금 증가분(현재가치 평가 책임준비금 - 원가평가 책임준비금)을 가용자본에서 일시에 차감하지 않고 점진적으로 차감할 수 있도록 허용하였습니다. 요구자본 산출과 관련하여 보험회사가 새롭게 인식해야 하는 신규 보험위험을 경과기간 동안 점진적으로 인식할 수 있도록 허용하였으며 기존위험의 경우 시행 첫해에는 산출된 주식·금리리스크 중 60%만 요구자본으로 인식하기로 결정하였습니다. 또한, 금융당국은 2022년 3월 30일 IFRS17·K-ICS 준비 지원을 위한 실무협의체를 구성 및 운영하기로 하였으며 2024년 3월말까지 매분기별로 제도 안착을 위한 지원을 할 계획입니다.한편, 2022년 9월 금융감독원은 IFRS17 및 K-ICS 제도 도입을 앞두고 보험회사 경영진의 新제도에 대한 이해도를 제고하고 도입 준비를 철저히 하도록 하기 위해 「新지급여력제도 도입을 위한 보험업계 경영진 대상 간담회 」를 개최하였습니다. 간담회를 통해 제도시행 초기 급격한 재무충격 완화를 위한 연착륙 방안으로 경과조치를 마련하였습니다.

[보험회사의 新지급여력제도 주요 개선사항]

① 지급여력비율 산출을 위한 건전성 감독기준 재무상태표 신설□ 新지급여력제도를 위한 건전성감독기준 재무상태표*를 별도로 정의하고,*자산과 부채를 모두 시가로 평가하여 건전성감독기준 재무상태표를 작성하고 동 재무 상태표를 기반으로 지급여력금액과 지급여력기준 금액을 산출- 보험회사의 리스크 실질 반영 및 국제적 정합성 제고 등 감독목적에 부합할 수 있도록 자산,부채를 전면 시가평가할 수 있는 근거 마련

② 지급여력금액 산출기준 개정□ 건전성감독기준 재무제표 상 순자산(자산-부채) 항목에 대해 손실흡수능력에 따라 기본, 보완자본으로 분류하는 원칙중심 기준을 마련하였으며,- 손실흡수능력에 일부 제한이 있는 보완자본의 경우 인정한도*를 지급여력기준금액의 50%로 설정*이전 RBC제도에서는 보완자본을(기본자본 - 차감항목)을 한도로 인정

③ 지급여력기준금액 산출기준 개정□ 국제적 정합성 제고를 위해 장수,해지,사업비,대재해,자산집중 위험 등을 신규 측정 리스크로 추가하고,- 정교한 리스크 측정을 위해 미래현금흐름에 충격을 부여했을 때 감소하는 순자산 규모를 리스크로 측정하는 충격시나리오법* 도입*다만, 미래현금흐름의 변동성이 중요하지 않은 리스크(일반손보, 신용, 운영리스크)에 대해서는 기존 RBC제도에서 사용하던 위험계수 법을 유지

④ 경과조치 도입□(주요 내용) 시가평가시 보험부채 증가로 인한 지급여력금액 감소 효과 및 새롭게 추가되거나 측정기준이 강화되는 위험액 증가 효과를 일시에 인식하지 않고 경과기간(최대 10년) 중 점진적으로 인식□ (적기시정조치 유예) 제도 도입 시 RBC 비율이 100%를 상회할 경우 경과조치 적용 후 지급여력비율(K-ICS)이 100% 미만이더라도 조치 유예(최대 5년)□ (경과조치 남용 방지) 경과조치 적용 보험회사에 대해 경과조치 사실에 대한 공시의무 부과, 경영실태평가 평가등급 상한제한* 등 방안 마련*자본적정성 부문의 평가등급을 1(최고) ~ 5(최저)등급 중 최고 3등급으로 제한

구분
RBC제도
K-ICS제도(新지급여력제도)

평가
일부 자산 및 부채 원가평가
모든자산, 부채 시가평가

지급여력금액
자본금, 이익잉여금 등재무제표 상 자본 중심으로 열거
시가평가된 순자산(자산-부채)에서손실흡수성 정도에 따라 차감 또는 가산

지급여력기준금액
신뢰수준 99%위험계수방식으로 요구자본 산정
신뢰수준 99.5%충격 시나리오 방식으로 요구자본(충격 후 순자산 감소분) 산정*일부 리스크(일반손보,신용,운영)는 위험계수방식 적용

5대 리스크(보험,금리,시장,신용,운영)
① 5대 리스크: 생명/장기보험, 일반손보, 시장, 신용, 운영- 보험리스크를 생명/장기, 일반손보로 분리, 금리리스크를 시장리스크에 포함

② 5개 하위 위험 신설- 보험리스크 內 : 장수, 해지, 사업비, 대재해- 시장리스크 內 : 자산집중

건전성기준
지급여력비율(=지급여력금액/지급여력기준금액) ≥ 100%

출처: 금융감독원 보도자료(22.09.27)

이렇듯 금융당국은 IFRS17·K-ICS 도입이 보험회사에 미치는 영향을 파악하고, 업계의견을 수렴하고 보험회사의 준비상황 및 수용가능성 등을 감안하여 동 제도가 연착륙할 수 있도록 지속적으로 모니터링할 계획입니다.한편, IFRS17 도입 시 부채규모 증가로 보험사들의 재무구조가 대폭 저하될 것으로 예상되었으나, 2022년 하반기 금리상승으로 해당 우려가 상당부분 해소되었습니다. 전환시점에 손실계약의 장래손실을 일시 계상하게 되는 점은 재무구조에 부담으로 작용할 것으로 보이나, 도입 이후 손익은 안정화될 것으로 기대되며, 특히 이차역마진이 수익성 부진의 주 요인으로 작용했던 대형보험사의 손익 관리에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 예상됩니다. 또한, K-ICS에 대한 대응력도 양호할 것으로 보이는데 자산은 시가로, 부채는 원가로 평가하는 이전 RBC비율의 왜곡이 해소되므로, 매도가능증권평가손실 증가로 RBC비율이 크게 하락했던 보험사는 K-ICS의 도입으로 자본비율이 회복될 것으로 기대되고 있습니다. 단, 위험자산 비중이 높아 요구자본이 큰 폭으로 증가하는 경우, 보유계약의 질이 낮거나 금리상승기 불리한 재무구조(자산 듀레이션 > 부채 듀레이션)를 보유한 경우 K-ICS비율이 이전 RBC비율보다 크게 낮아질 수 있습니다.

당사는 향후 IFRS17과 新지급여력제도(K-ICS)의 변경에 대하여 주의 깊게 모니터링 할 계획이며, 제도 변경 영향으로 인하여 추후 보험회사의 재무구조 및 수익성이 변경될 가능성이 존재하니, 투자자 여러분들께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

나-2. 금융투자업 규제제도의 변화에 따른 위험2016년 도입된 NCR 개선 방안과 레버리지비율 규제에 따라 향후
대형 금융투자회사의 투자여력이 상대적으로 확대되어 투자은행업무, PI, 해외사업 등에 대한 활발한 영업이 가능해지는 반면, 중ㆍ소형 금융투자업자들은 영업활동에 제약이 따를 가능성이 있을 뿐아니라, 자금여력을 필요로 하는 파생상품 운용, M&A중개 등 대형 금융투자회사 대비 열위에 놓일 가능성이 있습니다.
투자 시 이와 같은 제도변화의 내용 그로 인해 파생되는 금융투자업계의 구조 개편 내용을 숙지하시고 투자에 임하시기 바랍니다.

영업용순자본비율(NCR)은 금융투자업자가 재무적 곤경에 처한 상황에서도 금융시스템 전반에 큰 영향을 주지 아니하고 자체 청산이 가능할 정도의 충분한 유동자산을보유 할 것을 요구하는 국제증권관리위원회기구의 원칙에 따라 증권사 보유자산의 잠재적손실에 대한 대응능력을 수치화 한 것입니다.금융투자업의 경우, 1997년 4월에 도입된 영업용순자본비율이 금융감독 당국의 적기시정조치, 거래소 회원자격, 국고채 전문 딜러 평가 등의 기준으로 다양하게 활용되면서 금융투자업 업무 전반을 광범위하게 규율 하는 자기자본규제 기준으로 사용되어 왔습니다. 그러나 기존 NCR은 개별회사 기준으로 산출되며, 자회사의 위험수준에 관계없이 자회사 출자금을 영업용순자본에서 전액 차감함으로써 자회사의 위험에 대한 적절한 리스크 평가가 이루어지지 않았습니다. 이에 따라 금융위원회는 2013년 12월에 발표한 '자본시장의 역동성 제고를 위한 방안'의 세부계획의 일환으로 '증권회사 영업용순자본비율(NCR) 제도 개선방안(이하 'NCR개선방안')'을 발표했습니다. NCR개선방안은 자기자본 1조원 이상인 증권사를 대상으로 2015년 동안 시범 실시하였고, 2016년에 전면 실시되었으며, NCR개선방안의 주요 내용은 아래 표와 같습니다.

[ NCR 개선방안 주요 내용 ]

개선방안
주요내용

NCR 산출방식 변경
필요 유지자본 대비(영업용순자본-총위험액) 비율로 변경

연결 NCR 기준 도입
종속회사를 보유하고 있는 모든 증권사에 연결 NCR 적용

영업용순자본 인정 범위 및 위험값 조정
1. 신용공여 등 1년 이내 대출, M&A/IPO 관련 대출은 신용위험으로 반영2. 잔존만기 1년 초과 예금 및 예치금은 영업용순자본으로 인정3. 장내 자기매매 관련 미수금도 위탁매매와 동일하게 위험값 '0' 적용

(출처 : 금융위원회 및 금융감독원 보도자료(2014.04.08))

새로운 NCR 산출방식은 영업용순자본 여유액 증가나 필요유지자본을 감소시켜 자본의 배분 효율성을 높여야 되는 구조로 영업규모와 자기자본 규모의 중요성이 높아졌으며, 영업용순자본여유액 규모가 적은 중소형사의 경우 비 주력 영업에 대한 자본유지 부담을 높여 라이센스를 반납하게 하고 궁극적으로 업무 전문화를 유도하는 것이 취지입니다.2014년 11월 개정된 증권사 NCR(영업용순자본비율) 제도에 따르면, 증권사의 자기자본 규모가 클수록 NCR이 높게 나타나 대형증권사를 중심으로 투자여력이 확대될 전망이나, 자본시장 침체에 따른 투자처 부재로 투자여력 확대효과가 자본 활용도 제고로 이어지기까지 시일이 소요될 것으로 예상되며, 중소형사의 경우 비주력 및 사업성이 낮은 사업의 인가단위 반납이 필요할 수도 있을 것으로 보입니다. NCR개선방안에 따라 산출체계는 기존 '영업용순자본/총위험액 * 100' 에서 (영업용순자본-총위험액)/인가업무 단위별 법정 필요자기자본의 70%로 변경되었습니다. 새로운 산출체계에 따르면 대형 금융투자회사들은 투자여력이 확대되어 활발한 영업이 가능해지는 반면, 중소형 금융투자회사들은 영업에 제약이 발생할 가능성이 있습니다. 그 이유는 일정규모 이상의 금융투자회사의 경우 분모인 법정 필요자기자본이 고정되는 한편, 분자인 순자본은 금융투자회사의 자기자본 규모에 따라 상대적으로 큰 차이를 보이기 때문입니다.

[ 금융투자업 라이센스 법정 필요자본 ]

(단위 : 억원)

항목
구분
법정 필요자본
필요자본 70%

투자매매
증권
500
350

투자매매
채무증권
200
140

투자매매
국채, 지방채 및 특수채
75
53

투자매매
지분증권
250
175

투자매매
집합투자증권
50
35

투자매매
장내파생상품
100
70

투자매매
장외 파생상품
900
630

투자중개
증권
30
21

투자중개
채무증권
10
7

투자중개
지분증권
10
7

투자중개
집합투자증권
10
7

투자중개
장내파생상품
20
14

투자중개
장외파생상품
100
70

투자중개
신탁재산
250
175

합계
2,505
1,754

(출처 : 금융위원회 및 금융감독원 보도자료(2014.04.08))(출처 : 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 - 인가업무 단위 및 최저자기자본)

NCR 제도 변경에 따라 NCR 수준 혹은 영업용순자본여유액 규모의 변화가 예상되며더 나아가, 증권사의 투자형태, 리스크 프로파일, 수익구조 및 자금조달구조에도 영향을 미칠 것으로 판단되므로, 투자 시 개정된 NCR 제도 개선이 금융투자사업에 미치는 영향에 유의하시기 바랍니다. 한편, NCR제도 개편 방안과 함께 금융위원회는 적기시정조치 기준으로 FY2016 부터 레버리지비율을 도입하여 경영실적이 부진하고 재무건전성이 취약한 증권사에 대한관리를 강화하고 있습니다. 2년 연속 당기손익이 적자이고 레버리지비율이 900% 이상인 회사 또는 레버리지비율이 1,100% 이상인 회사는 경영개선권고를, 2년 연속 당기순이익 적자이고 레버리지비율이 1,100% 이상인 회사 또는 레버리지비율이 1,300% 이상인 회사는 경영개선요구를 받게 됩니다.

금융통계정보시스템상 2023년 3분기 기준 금융투자업의 레버리지 비율은 659.59%, 2022년 기준 레버리지는 638.15%로 2021년 656.79%에 비해 18.29%p 감소하였습니다. 레버리지 변동성으로 금융투자회사는 향후 레버리지 비율의 증가를 관리하기 위해 부채성 상품의 발행과 판매를 조절할 수 있어 영업력과 수익성에 영향이 발생할 가능성이 있으며, 자기자본 규모가 상대적으로 작은 중소형 금융투자업자의 경우 이러한 압력이 더욱 가중될 가능성이 있습니다.

[ 금융투자업의 레버리지비율 추이 ]

(단위 : 백만원, %)

항목
2023년 3분기
2022년
2021년
2020년
2019년
2018년

총자산
519,092,924
488,481,574
483,727,256
459,906,174
412,164,886
378,377,375

자기자본
78,698,946
76,546,270
73,650,525
64,337,611
58,419,951
53,273,195

레버리지비율
659.59
638.15
656.79
714.83
705.52
710.26

주1) 레버리지 비율 = (총자산/ 자기자본)*100

주2) 국내법인 금융투자회사 기준 작성

(출처 : 금융통계정보시스템)

이러한 정책의 시행은 금융투자회사로 하여금 체계적인 리스크 관리시스템의 구축과자산건전성을 강화할 수 있는 계기가 될 수 있는 한편,
금융투자산업의 대형화와 특화라는 구조재편을 촉진할 것입니다.
전문화와 특화에 실패한 중소형 증권사에게 부정적인 영향이 불가피할 것이므로, 투자 시 NCR 개선방안과 레버리지비율 도입이 금융투자업에 미칠 영향에 대해 인지하시고, 투자 판단에 임하시기 바랍니다.

*참고 - [증권사 NCR 규제체계 개편 안내]1. 개요금융위원회는 2014년 10월 29일 제19차 정례회의에서「증권사 NCR제도 개편방안」,「금융규제 개혁방안」등 그동안 발표한 대책들의 후속조치를 위한「금융투자업규정」및「증권의발행 및 공시 등에 관한 규정」개정안을 의결함2. 주요 개정사항[증권사 NCR 규제체계 개편]① 기존 영업용순자본비율 제도를 개편한 순자본비율 제도를 도입하고, 2016년부터 투자매매중개업자에게 의무 적용함(조기적용을 원하는 경우 2015년부터 신체계 적용 가능)

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증권신고서_06. ncr 규제체계개편

② 아울러 변경된 산식에 맞추어 적기시정조치 요건을 개편[적기시정조치 부과 NCR 요건(%)]

구 분

적기시정조치 수준

경영개선권고

경영개선요구

경영개선명령

산출체계

현행

150

120

100

개정

100

50

0

③ NCR제도가 증권사 M&A 등 해외진출등에 장애가 되지 않도록 2016년부터 연결회계기준 NCR 제도 시행- 기존 NCR제도에 의할 경우 증권사의 자기자본 투자시 NCR 비율이 큰폭으로하락(영업용순자본 차감)하여 적극적인 투자에 장애요인으로 작용- 연결 NCR 시행 이전에도 증권사간 M&A에 따른 출자지분에 대해서는 영업용순자본 차감항목에서 제외하여 증권사간 M&A 지원④ 영업용순자본 산정시 차감항목을 합리적으로 조정- 종합금융투자사업자의 신용공여 중 1년 이내 대출, M&A 관련 대출 등은 영업용순자본 차감항목에서 제외 - 일반 증권사의 경우 금감원에 신용공여 관련 내부통제기준을 승인 받은 경우 M&A 관련 대출 등을 차감항목에서 제외 - 잔존만기 1년 초과 예금ㆍ예치금도 영업용순자본으로 인정

상기 NCR개선방안에 따라 더욱 공격적인 투자가 가능할 것으로 보이며, 이는 당사가 보유한 고위험 자산의 확대로 이어질 수 있습니다. 다만, NCR 산출방식 변경에 따라 투자 여력은 확대되나 투자처를 확보하지 못할 경우 수익확대는 제한적일 수 밖에 없을 것으로 보입니다. 특히 현재 대형사를 포함한 금융투자회사 대부분이 업계 불황 타개 방안으로 비용절감 및 인력감축을 단행하면서 기업여신, 프라임브로커리지 등과 관련된 인력 증가와 시스템 구축이 용이하지 않아 단기적으로 늘어난 투자여력이 실제로 활용되지 못할 가능성이 있을 것으로 파악됩니다. 또한 중소형 금융투자업자들은 영업활동에 제약이 따를 가능성이 있을 뿐만 아니라 자금여력을 필요로 하는 파생상품 운용, M&A중개 등에서도 대형 금융투자회사 대비 열위에 놓일 가능성이 있습니다. 비주력 및 사업성이 낮은 업무의 라이센스를 반납하게 되어 외형이 더욱 줄어들게 될 것으로 파악되며, 이에 따른 반작용으로 외형확대 경쟁이 발생할 수 있을 것으로 예상됩니다.당사의 고위험 자산 비중이 증가하는 가운데 금융시장 불확실성 등으로 인한 자산건전성 악화 가능성이 존재하므로 투자 시 이 점 유의하여 주시기 바랍니다.

한편 최근 금융투자회사의 지급보증 등 우발채무는 2013년말 16.2조 원 수준에서 2022년 3분기말 기준 40.0조원에 이르기까지 급증하는 추세를 보이고 있으며 자본 완충력 대비 가파른 증가세를 보였습니다. 특히 2013년 이후 매입보장약정과 같은 유동성 보강 약정은 정체된 반면, 금융투자회사의 신용공여와 유동성지원을 모두 부담하는 지급보증 등의 기타 채무보증이 급증하는 양상을 보이고 있습니다. 우발부채 규모가 빠르게 증가한 것은 신용공여 주체의 다양화, 무보증 관련 NCR 규제 완화, 장기CP 발행 규제 등 제도 변화에서 그 원인을 찾을 수 있습니다.금융위기 이전 국내 부동산 PF 사업의 주된 신용공여 주체는 은행과 건설사였습니다. 본래 PF는 프로젝트 자체의 사업성 및 자산을 담보로 자금을 수급하기 위한 금융기법이나, 우리나라에서는 시행사의 신용이 낮았기 때문에 주로 건설사(시공사)의 지급보증(연대보증)이나 채무인수 등의 신용공여를 관행적으로 요구하여 왔습니다. 하지만 금융위기 이후 은행은 바젤Ⅲ 등 규제 강화에 대한 대응방안의 일환으로, 건설사는 우발부채 감축 노력의 일환으로 신용공여 제공을 축소함에 따라 금융투자회사가 제공하는 신용공여에 대한 수요가 증가하였습니다. 이러한 변화로 인해 유동화증권의 상환가능성이 건설사 대비 상대적으로 신용도가 우량한 금융투자회사에 연계됨으로써 유동화증권에 대한 투자자 선호도는 높아졌으나, 유동화 지원만을 제공하던 과거에 비해 금융투자회사 우발채무의 위험은 크게 확대되었습니다.2019년 12월 정부는 증권사 중심으로 빠르게 증가하고 있는 부동산 PF 채무보증 성장을 억제하고, 부동산 PF 대출에 대해 완화적이었던 규제를 타 업권 수준으로 정상화 하기 위해 새로운 규제안을 발표하였습니다. 이번 규제는 자본금 3조 이상 증권사에 허용되었던 특례를 일반 증권사 수준으로 회귀하여 대출한도, NCR, 레버리지 비율 측면에서 부담을 확대시켰으며 부동산 PF 대출 중 지급보증 및 아파트관련 자산에 부여하였던 특례 조항을 폐지하였습니다. 2016년 이후 증권사 IB 수익은 M&A/자문/보증 수익 중심으로 성장하였으며 부동산 관련 채무보증이 그 중심에 있었기 때문에 이번 규제로 인하여 전반적으로 모든 증권사의 IB전반에서 PF익스포저 축소가 불가피해 보이며 PF관련 신용 및 유동성 리스크는 상당 수준 통제될 것으로 예상되고 있습니다. 따라서 수익구조 상 부동산 PF 의존도가 높은 증권사의 경우, 해당 규제 도입이 영업활동에 부정적 영향으로 작용할 수 있습니다.

[부동산 익스포져 건전성 관리 방안]

구분
종전
변경

부동산 채무보증한도
별도 한도 없음
- 자기자본의 100% 이내(부동산 채무보증*α/자기자본)* α값2020년 7월 50%, 2021년 1월 75%, 2021년 7월부터 100%- 100% 초과시 추가 부동산 채무보증 제한

PF 채무보증 위험액
신용위험액 12%
- 신용위험액 18%

유동성 관리
별도 규제 없음
- 조정유동성비율[=유동성자산/(유동성부채+채무보증)]100% 미만시 리스크관리 및 점검 강화(유예기간 6개월)

PF대출
① 대손충당금 적립기준 강화

정상: 0.5%/2~3%요주의: 7%/10%
정상: 2~3%요주의: 10%

② 자본규제비율(NCR) 반영 방식 강화

신용위험액 18% 반영
영업용순자본에서 전액 차감

③ 기업신용공여 추가한도(자기자본의 100%) 취급 대상 제외

별도 제약 없음
취급대상에서 부동산대출 제외

발행어음
발행어음 조달은 레버리지비율에서 제외
- 조달자금의 10% 초과 부동산 투자는 레버리지비율에 가산

출처 : 금융위원회 보도자료(2019.12.05)

또한, 과거에는 NCR 계산시 채무보증금액이 영업용 순자본차감항목으로 규정됐지만 지난 2012년부터 거래상대방의 신용도에 따라 차등해 신용위험액을 산정하도록 변경되었습니다. 19년 12월 발표된 규제 중 NCR에 관련된 사항은 다음과 같습니다. 1) 기존 부동산 PF채무보증의 경우 신용위험액에 보증잔고의 위험액을 12%에서 18%로 상향하였고, 2) 자본금 3조원 이상 증권사의 경우 부동산 PF대출 잔고에 위험계수 18%를 적용한 위험값을 신용위험액에 반영하고 있었던 것을 전액 영업용순자본 차감(일반증권사는 기존과 동일)하는 것으로 변경하였습니다.

이외에도 장기 CP 발행관련 증권신고서 제출 의무화에 따라 차환구조의 거래 증가도 우발부채 규모를 늘리는데 일조 하였습니다. 2013년 5월부터 만기 1년 이상의 장기 CP에 대해 증권신고서 제출이 의무화되면서 장기 ABCP 발행이 어려워짐에 따라차환위험 통제를 위한 금융투자회사 유동성공여에 대한 수요가 늘어났습니다.

이러한 상황에서 부동산 거래량이나 가격지수가 하락하는 등 주택경기가 하락할 경우, 입주 지연 등이 발생하거나 분양계약 해제가 일어날 개연성이 높아져 금융투자회사의 신용공여의무가 현실화 될 가능성을 배제할 수 없습니다. 우발채무가 현실화 될 경우 이는 금융투자회사의 큰 손실로 이어져 수익성이 악화될 수 있습니다.

[ 금융투자업의 우발채무 규모 추이 ]

(단위 : 백만원, %)

항목
2023.3Q
2022
2021
2020
2019
2018

우발채무 합계
40,032,286
39,638,235
42,600,230
38,760,627
45,834,308
38,196,916

지급보증
634,104
509,403
507,124
467,140
504,030
289,845

매입보장약정(ABCP등)
2,678,432
2,376,485
3,788,641
5,061,197
6,551,488
6,888,291

채무인수약정
0
0
0
0
0
0

매입확약
34,661,634
35,288,747
36,547,483
31,867,243
36,694,981
29,123,111

기타
2,058,116
1,463,599
1,756,983
1,365,048
2,083,808
1,895,669

자기자본
78,698,946
76,546,270
73,650,525
64,337,611
58,419,951
53,273,195

자기자본 대비 우발채무 비중
50.87%
51.78%
57.84%
60.25%
78.46%
71.70%

주) 국내법인 금융투자회사 별도기준

(출처 : 금융통계정보시스템)

2023년 3분기말 기준 국내 금융투자회사의 우발채무는 40.0조원이며 이는 자기자본의 50.87% 수준입니다. 2013년 이후 빠르게 증가한 우발채무는 2014년 20조원을 넘어선 이후 증가세가 크게 둔화되었음에도 불구하고 2017년 이후 증가세가 큰 폭으로 상승하며 2023년 3분기 기준 약 40조원을 상회하고 있습니다. 최근 정부의 부동산 규제 정책이 지속적으로 강화되고 있어 우발채무 현실화 가능성이 과거 대비 높아진 것으로 판단되고 있습니다. 뿐만 아니라, 우발채무 유형 중 상대적으로 리스크가 높은 신용공여 비중이 높게 유지되고 있어 우발채무 현실화 시 금융투자회사 자산건전성에 직접적인 악영향이 발생할 가능성을 배제할 수 없는 상황입니다.최근 부동산PF에 대한 증권업의 위험 익스포저가 상승하는 추세에 있는 점, 저성장 기조로 인한 부동산시장의 침체 가능성은 우발채무 현실화의 잠재적인 위험요인이 될 수 있습니다. 우발채무가 현실화되는 경우 대형 금융투자회사들은 풍부한 자금조달력과 잉여자본을 통해 위험관리가 일정부분 가능할 것으로 예상됩니다. 그러나 대형사 대비 자본력이 약한 중소형 금융투자회사들의 경우 더욱 큰 리스크에 노출될 수 있고, 이로 인한 증권업 전반에 부정적인 영향을 미칠 가능성을 배제할 수 없습니다. 투자자 분께서는 이러한 가능성을 참고하시어 투자에 임하여 주시기 바랍니다.

나-3. 여신전문금융업 규제제도의 변화에 따른 위험
여신전문금융회사는 여신전문금융업법, 여신전문금융업감독규정 등을 통해 금융당국의 규제를 받고 있으며, 대부분의 금융업종과 동일하게 규제 리스크에 노출되어 있습니다. 규제는 단기적으로 여신전문금융회사의 대손충당금 적립률 변경 등을 통해 수익성에 영향을 미칠 수 있으며, 중장기적으로는 여신전문금융회사의 사업 및 재무구조 등에 영향을 미칠 수 있으니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

여신전문금융회사는 여신전문금융업법, 여신전문금융업감독규정 등을 통해 금융당국의 규제를 받고 있으며, 대부분의 금융업종과 동일하게 규제 리스크에 노출되어 있습니다. 특히 금융위기 이후 여신전문금융회사의 자산증가가 자동차금융과 가계부채를 중심으로 빠르게 이루어짐에 따라 총자산을 자기자본의 10배로 제한하는 레버리지 규제와 가계부채에 대한 대손충당금 적립률 상향 조정 등 다양한 규제가 마련되거나 시행되고 있습니다. 또한 2014년 7월에는 여신전문금융회사의 가계부채 비중을 총자산의 20%(자산 2조원 이상 여전사는 10%) 이내로 제한 하였으며, 2016년 3월 9일 일부 개정되고 2016년 9월 30일부터 시행된 여신전문금융업법에서는 여신전문금융회사의 대주주 주식 소유한도를 자기자본의 150% 이내로 규정하고 있습니다.2018년 08월 22일 부터 시행된 여신전문금융업법 시행령은 여신전문금융회사의 책임대출을 강조하고 있습니다. 해당 시행령은 여신전문금융회사의 대출규제를 합리화하고 고금리 가계대출을 중금리ㆍ생산적 대출로 유도하기 위해 개정되었습니다. 여신전문금융회사는 총자산 대비 가계대출 규모를 30% 이내로 유지해야합니다. 그동안 대부업자 등에 대한 대출은 기업대출로 분류되어 한도 규제 대상에 포함되지 않았습니다. 개정된 시행령에 따라 여신전문금융회사가 대부업자 등에 취급한 대출은 여신전문금융회사의 한도규제 대상 대출범위에 포함됩니다. 또한, 중금리대출은 한도규제 대상 산정시, 대출금의80%만 한도규제 대상에 포함됩니다.여신전문금융회사는 감독기관의 감독정책 등에 많은 영향을 받고 있으며 여신전문금융업과 관련된 주요 법령 및 감독규정은 다음과 같습니다.

주요 법령 및 감독규정

주요 내용

여신전문금융업법,동법 시행령,동법 시행규칙여신전문금융업감독규정,동 시행세칙 등

(가) 자기자본대비총자산한도 : 자기자본의 10배(나) 업무용 부동산 투자한도 : 자기자본의 100%이내(다) 자기계열사에 대한 여신한도 : 자기자본의 100% 이내(라) 조정총자산에 대한 조정자기자본비율 : 7% 이상(마) 원화유동성비율 : 100% 이상(바) 대주주 및 특수관계인 주식소유한도 : 자기자본의 150%

(주1) 조정총자산 : 총자산에서 현금, 담보약정이 없는 단기성예금, 만기 3개월 이내의 국공채 및 공제항목을 차감한 금액

(주2) 조정자기자본: 기본자본 및 보완자본(기본자본 범위내에 한한다.)을 더한 금액에서 공제항목을 차감한 금액

(주3) 상기된 총자산, 공제항목, 기본자본 및 보완자본의 범위는 감독원장이 정하는 바에 따름.출처 : 금융감독법규정보시스템

최근 개정된 여신전문금융업법 및 여신전문금융업 감독규정은 회계 처리의 보수성을강조하고 있습니다. 이는 여신전문금융회사의 재무적 건전성을 도모하는데 도움이 되고 있으나 실질적으로는 여전사의 재무적 외형과 손익을 과소계상하여 여신전문금융회사의 재투자여력에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.금융위원회 고시 여신전문금융업감독규정 제19조에 의하면 다음의 경우 금융위원회로부터 경영개선명령을 받게 됩니다.

㉠ 조정자기자본비율이 100분의 1(신용카드업자는 100분의 2)미만인 경우, ㉡ 경영실태평가 결과 종합평가등급이 5등급으로 판정받은 경우(신용카드업자는 제외),㉢ 경영개선요구를 받은 여신전문금융회사가 경영개선계획의 주요사항을 이행하지 않아이행촉구를 받았음에도 이를 이행하지 아니하거나 이행이 곤란하여 정상적인 경영이 어려울 것으로 인정되는 경우

여신전문금융회사가 경영개선명령을 받았을 경우 이행해야할 조치는 다음과 같습니다.

㉠ 주식의 일부 또는 전부의 소각

㉡ 임원의 직무집행 정지 및 관리인의 선임

㉢ 합병, 제3자 인수 또는 금융지주회사의 자회사로의 편입

㉣ 영업의 전부 또는 일부의 양도

㉤ 6월 이내의 업무의 전부 또는 일부의 정지

㉥ 계약의 전부 또는 일부 이전

㉦ 조직의 축소 및 신규영업의 제한 등

상기 기술한 바와 같이 여신전문금융업은 여러 관련 규정의 규제를 받고 있으며, 여신전문금융업이 국가경제에서 차지하는 비중 및 리스크를 고려할 때 감독기관의 규제 강화 기조는 유지될 것으로 예상됩니다. 관련법 및 감독 기준의 변경 및 조정에 따라 여신전문금융업 전체의 영업성과 및 재무상태가 영향을 받을 수 있으니 투자자께서는 이 점유의하시기 바랍니다.

다. 글로벌 금융환경 변화에 따른 위험
글로벌 금융환경의 변화는 국내 금융기관 및 국내 경제에 영향을 줄 것으로 예상되며, 이에 따라 금융기관들의 유동성 위험 및 자산의 신용위험이 증대될가능성이 존재하오니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

금융지주회사와 각 자회사는 글로벌 경제상황, 금융시장의 변동성, 주요 국가들 통화정책 변화 등에서 파생되는 다양한 변수들에 의해 경영성과 및 재무 안정성의 변동성을 내재하고 있습니다.

2020년, 2019년말 발생한 COVID-19 사태의 장기화로 경기 침체에 대한 불확실성이 고조되며 글로벌 안전자산 선호 현상이 심화되었고 국내외 시장 금리 하락세가 지속되고 있습니다. 이에 미 연준은 예정에 없던 특별회의를 개최해 기준금리를 0.5%p 인하하여 1.00~1.25%로 발표하였고, 이후 3월 3일 정례회의를 통해 채 2주도 안돼 0.0~0.25%로 1%p 금리 인하를 단행하여 글로벌 시장금리의 하방 압력이 거세지고 있습니다. 이에 금융통화위원회 역시 COVID-19 사태와 국제 유가 급락 등 전세계적 경기 침체 영향을 우려하며 3월 16일 임시 금통위를 열어 기준금리를 0.5%p 인하하며 기준금리가 0.75%로 떨어졌으며, 사상 처음 0%대로 진입했습니다. 이후 금통위에서는 기준금리 동결 기조를 유지해왔고 지난 2021년 07월 15일 한국은행 금융통화위원회까지 기준금리는 연 0.50%로 동결 유지되었습니다. 다만, 2021년 08월 26일 한국은행 금융통화위원회에서는 기준금리를 0.25%p. 인상하며 15개월 만에 기준금리가 0.75%로 전격 인상되었습니다. 2021년 11월 금통위에서는 기준금리를 0.75%에서 1.00%로 0.25%p 인상하였으며, 가파른 금리 인상 경로를 선반영하며 급등하던 국채 금리는 11월 들어 안정세를 나타냈습니다. 2021년 12월 FOMC에서는 테이퍼링과 금리인상 간 긴 시간이 걸리지 않을 것이라며 인플레이션이 일시적이라는 기존 입장을 선회하였고, 물가를 분명히 통제해야할 대상으로 인식하고 있음을 시사하였습니다. 2021년 들어 각국 중앙은행은 최근 몇 달 사이 예상보다 빠른 경제 회복 속도와 시장 기대를 상회하는 인플레이션으로 인해 조기 테이퍼링 및 금리 정상화 가능성을 언급하였습니다. 미 연준은 2021년 6월 기준금리를 동결하였으나, 금리 인상 시점을 큰 폭으로 앞당겼으며 테이퍼링에 대한 논의를 시작했다고 발표하였습니다. 2022년 3월 미 연준은 미국의 기록적인 물가상승을 꺾기 위해 기준금리를 0.25%~0.50%로 0.25%p. 인상했으며, 2022년 05월 FOMC에서 22년만에 금리를 0.50%p. 인상하는 '빅스텝'을 단행하였습니다.2022년 5월 FOMC에서 기준금리를 0.50%p. 인상한데 이어 2022년 6월 FOMC에서도 기준금리를 0.75%p. 인상하였습니다. 5월 미국 소비자물가지수(CPI)는 전년 동월 대비 상승률이 8.6%에 달하며 1981년 이후 최고치를 경신하였고, 러시아-우크라이나 전쟁 및 코로나19에 따른 중국 봉쇄가 공급망을 악화시키며 물가에 지속적인 상방 압력으로 작용하고 있어 더 강한 통화긴축 정책을 펴야한다는 위기감이 작용하여 '자이언트 스텝'을 결정하였습니다. 그 후 몇 번의 베이비 및 자이언트 스텝을 진행한 결과, 2023년 7월 26일 FOMC 의사록에서는 22년만에 최고치의 금리수준을 기록하였습니다. 2023년 9월, 11월, 12월 및 2024년 2월까지 FOMC에서 5.25~5.50%로 기준금리를 4연속 동결하고 있으며, 증권신고서 제출일 기준 5.25%~5.50%입니다. 또한, 2024년 기준 한국은행은 2021년 8월부터 2023년 2월까지 기준금리를 3%p(0.5%→3.5%) 올린 뒤 증권신고서 제출일 기준까지 동결을 이어가고 있습니다.

현재 코로나19 이후 각국 정부 및 중앙은행의 적극적인 정책대응으로 빠르게 경기 회복하고 있으나, 러시아-우크라이나 전쟁으로 인한 지정학적 리스크, 금리 변동성으로 인한 금융 불안정성 확대 및 경기 침체 우려 등 국내외 경제에 큰 영향을 미칠 수 있는 불확실성 역시 상존하고 있습니다. 이에 따라 유가 변동성, 신흥국 경기 악화 지속 등에 따른 불확실성 확대 및 부진한 실물경제 지표 지속 등으로 인한 기관투자자의 투자 심리가 상당 부분 위축될 가능성이 있습니다. 개별회사의 신용도 및 재무안정성을 바탕으로 실적이 저조한 회사나 신용등급 강등 가능성이 있는 회사에 대한 투자 심리가 위축될 수 있습니다.

[OECD G20 경제성장률 전망치 변화]

구분
2022년 성장률
2023년 성장률(E)
2024년 성장률(E)

전세계
3.3
2.7
2.9

대한민국
2.6
1.5
2.1

아르헨티나
5.2
1.6
1.1

호주
3.6
1.8
1.4

브라질
3.0
1.7
1.2

캐나다
3.4
1.4
1.4

중국
3.0
5.3
5.1

프랑스
2.5
0.8
1.3

독일
1.9
0.0
1.3

인도
7.2
6.0
7.0

인도네시아
5.3
4.7
5.1

이탈리아
3.8
1.2
1.0

일본
1.0
1.3
1.1

멕시코
3.1
2.6
2.1

남아공
2.0
0.3
1.0

튀르키예
5.6
3.6
3.7

영국
4.1
0.3
1.0

미국
2.1
1.6
1.0

자료 : OECD Economic Outlook, June 2023

한국은행이 2023년 6월에 발표한 '경제전망보고서'에 따르면, 세계경제 성장률은 2022년 3.3%으로 성장하였습니다. 2023년 상반기 코로나19의 종식에 따라 소비가 급증하고 미국과 스위스발 금융불안이 진정되며 안정적인 성장세를 보였으나, 북미 부채한도 상향, 러시아-우크라이나 전쟁의 장기화, 지속되는 공급차질 등을 성장세에 부정적인 요인으로 지적하였습니다. 이에 따라 한국은행은 최근 주요국 경기상황을 반영하여 향후 세계경제 성장률로 2023년 2.9%, 2024년 2.8%, 2025년 3.0%를 전망하고 있으며, 세계교역 신장률은 2023년 0.8%, 2024년 3.4%, 2025년 3.6%를 전망하고 있습니다.

[한국은행 세계 경제성장 전망]

구분

2022년

2023년(E)

2024년(E)

2025년(E)

상반기

하반기(E)

연간(E)

상반기

하반기

연간

세계경제 성장률
3.40%
2.90%
2.90%
2.90%
2.40%
3.10%
2.80%
3.00%

미국
1.90%
2.00%
2.70%
2.40%
1.80%
0.90%
1.30%
1.80%

유로
3.40%
0.80%
0.10%
0.40%
0.50%
1.30%
0.90%
1.60%

일본
0.90%
1.90%
1.50%
1.70%
0.70%
1.20%
1.00%
0.90%

중국
3.00%
5.50%
5.00%
5.20%
4.60%
4.70%
4.60%
4.50%

세계교역 신장률
5.10%
0.40%
1.10%
0.80%
3.60%
3.30%
3.40%
3.60%

자료 : 한국은행 (경제전망보고서, 2023.11)주) 전년동기대비 기준

한편 국내 GDP 성장률은 최근 국내외 여건 변화 등을 감안할 때 2023년에는 1.4%, 2024년 2.1%, 2025년에는 2.3% 수준을 나타낼 것으로 추정하였습니다. 동 보고서에서는 코로나19 종식 이후 각국 정부 및 중앙은행의 적극적인 정책대응으로 예상보다 빠른 경기를 회복하며 펜트업 모멘텀 현상으로 민간소비가 증대 현상이 발생했음에도 불구하고 북미 부채한도 상향, 러시아-우크라이나 전쟁의 장기화, 지속되는 공급차질, 금리 변동성 등 경기에 대한 불확실성 공존을 경기 성장성에 부정적인 요인으로 지적하였습니다.

[한국은행 국내 경제성장 전망]

구분

2022년
2023년(E)

2024년(E)

2025년(E)

연간

상반기

하반기(E)

연간(E)

상반기

하반기

연간

연간

GDP

2.60%
0.90%
1.80%
1.40%
2.20%
2.00%
2.10%
2.30%

민간소비

4.10%
3.10%
0.70%
1.90%
1.50%
2.20%
1.90%
2.20%

설비투자

-0.90%
5.30%
-5.80%
-0.40%
0.80%
7.50%
4.10%
3.70%

지식재산생산물투자

5.00%
2.90%
1.30%
2.10%
2.80%
2.10%
2.40%
3.40%

건설투자

-2.80%
1.80%
3.60%
2.70%
0.50%
-3.70%
-1.80%
-0.70%

상품수출

3.60%
-0.90%
5.40%
2.30%
4.10%
2.70%
3.30%
3.30%

상품수입

4.30%
1.90%
-2.10%
-0.20%
0.70%
4.10%
2.40%
2.90%

자료 : 한국은행 (경제전망보고서, 2023.11)

이와 같은 상황 속에서 정부는 악화된 실물 및 금융 경제를 부양하기 위하여 다양한 통화정책 및 재정정책을 내면서, 경제가 안정화되도록 지속적으로 노력하고 있지만, 향후 성장경로의 상에 불확실성이 여전히 잠재되어 있으며 이러한 불확실성이 국내 금융기관 및 국내 경제에 영향을 줄 것으로 예상되는 바 투자자분들은 이 점 유의하여 주시기 바랍니다.

라. 인수합병 및 경쟁심화 위험금융회사들은 대형화, 다각화 및 영업시너지 창출을 위해 인수합병을 추진하고 있으며, 이에 따라 금융산업의 구조가 재편되면서 경쟁이 더욱 치열해질 것으로 예상됩니다. 이러한 경쟁심화는 수익성 악화로 연결될 수 있습니다.

국내 은행업계 및 금융산업은 2014년까지 우리금융그룹 및 산은금융그룹의 민영화 추진과 한국외환은행의 하나금융그룹 편입 등의 재편이 진행되었으며, 향후에도 구조 재편이 금융업계 경쟁구도 및 개별 은행의 시장지배력에 미칠 영향에 대해 모니터링이 필요합니다.농협중앙회의 신용부문과 경제부문을 분리하는 농협법이 통과되면서 2012년 3월 2일 농협금융지주가 출범하였습니다. 또한 우리금융지주는 2013년 6월말 민영화 방안이 발표되어, 광주은행, 경남은행, NH투자증권(舊우리투자증권), DGB생명보험(舊우리아비바생명) 등이 분리 매각 되었습니다. 2015년 9월 1일 하나은행과 한국외환은행이 완전 합병하였고 2016년 12월 29일 미래에셋증권과 대우증권이 합병하였습니다. 우리금융지주는 2014년 11월 금융지주회사를 해체했지만 2019년 1월 11일에 우리금융지주를 재출범했으며 비은행부문을 강화하기 위해 공격적인 인수합병을 추진 중에 있습니다.신한금융지주는 2021년 7월 1일 계열사인 신한생명과 오렌지라이프생명을 통합한 신한라이프생명보험을 출범하였으며, 2021년 9월 15일 계열사인 신한자산운용과 신한대체투자의 합병을 발표하였습니다. 또한, 2021년 11월 28일 BNP파리바 그룹과 BNP파리바 카디프 손해보험 주식매매계약을 체결하였고, 2022년 6월 9일 금융위원회 정례회의에서 BNP파리바카디프 손해보험 주식회사의 자회사 편입을 승인 받았습니다. 2022년 6월 30일 임시주주 총회 정관개정을 통해 신한EZ손해보험 주식회사로 사명을 변경하였습니다.이러한 금융시장의 재편은 금융산업의 대형화, 다각화를 초래하여 금융상품의 다양성을 증대하여 고객의 선택의 기회를 높일 수 있으나 금융회사에게는 시장점유율 확대를 위한 경쟁심화로 연결될 수 있으며 고객과 시장 변화에 효과적으로 대응하지 못할 경우 고객 이탈과 매출 감소, 수익성 저하로 연결될 수 있습니다.

마. 정보통신 기술 관련 사고 발생 가능성
금융산업은 IT 의존도가 큰 산업으로 관련 시스템에 적절한 관리가 필요하며 운영 IT시스템에 문제가 발생할 경우 재무적, 비재무적 손실
을 입을 수 있습니다. 특히 최근 개인정보 유출 등 다양한 유형의 보안사고가 발생하고 있으며, 당사는 내부보안강화와 고객정보 통제 절차 강화 등의 전사적 노력을 기울여 고객 정보 유출을 최대한 차단
하고 있습니다. 하지만 향후
유사한 사고가 발생할 경우 평판 저하, 감독당국에 의한 제재조치 등 영향을 받을 가능성을 완전히 배제할 수 없습니다.

최근 정보통신 기술의 급격한 발달과 개인정보의 중요성이 커지는 가운데 외부 네트워크를 통한 전통적인 해킹 시도 뿐 아니라 보안업체 직원 등을 통한 내부 유출 등 다양한 형태의 보안사고가 잇따라 발생하고 있습니다. 상대적으로 안전하다고 여겨지는 은행권에서도 개인정보 유출 사례가 발생한 바 있습니다. 2013년 12월 11일 검찰은 씨티은행 및 SC은행에서 각각 3.4만건, 10.3만건의 고객정보가 유출된 사실을 발표하였으며, 이에 대하여 특별검사가 진행되었습니다.2014년 초에는 3개 카드사에서 동시에 약 1억 4백만건에 이르는 고객정보가 유출되는 사건이 발생하였습니다. 2014년 01월 08일 검찰은 KB국민카드, 롯데카드 및 NH농협카드에서 외부 용역직원을 통해 유출한 혐의로 해당 직원과 동 정보를 구매한 대출광고업자 및 대출모집인을 기소하였으며, 개인정보 유출 혐의자는 구속되었습니다. 또한 혐의자가 불법 반출한 개인정보는 판매나 유통되지 않은 것으로 발표되었습니다. 그러나 2014년 2월 검찰 수사결과 국민카드와 롯데카드, 농협카드 등 신용카드 3사에서 유출된 1억여건의 고객정보 중 8270만건이 2차 유출된 것으로 밝혀졌습니다.

2014년 1월 22일 금융위원회가 관계기관 합동으로 발표한 「금융회사 고객정보 유출 방지 대책」에서, 사고 책임이 있는 3개 카드사에 대해서는 일정제재를 2014년 2월 중 추진하겠다고 발표하였으며, 이에 따라 2014년 2월 17일부터 해당 카드사에 대하여 법상 최고한도인 석 달간의 영업정지 조치를 내렸습니다. 또한 정부는 2014년 03월 10일 반복적인 정보유출, 해킹사고를 차단하고자 『경제혁신 3개년 계획』의 핵심과제중 하나로 「금융분야 개인정보 유출 재발방지 종합대책」을 관계부처 합동으로 마련하여 추진중에 있습니다. 금융위원회와 금융감독원은 2014년 12월 29일 유관 금융협회 등과 함께 2014년 3월 10일 발표한 금융분야 개인정보 유출 재발방지 종합대책의 후속조치 이행계획 점검을 위한 6차 회의를 개최하였으며, 「금융분야 개인정보 유출 재발방지 종합대책」의 기본방향은 다음과 같습니다.

[금융분야 개인정보 유출 재발방지 종합대책(2014.03.10)]

1. 정보 처리 단계별 금융소비자의 권리 및 금융회사 책임 강화-「수집-보유·활용-파기」단계별 정보보호 강화- 금융거래시 주민번호 노출 최소화- 정보제공 동의서 양식 전면 개편- 문자 등을 통한 비대면 영업행위 제한- 금융소비자의 자기정보결정권을 확실히 보장2. 금융회사가 확실하게 책임지는 구조를 확립- CEO 등의 책임 강화- 모집인·제3자 정보제공시 금융회사 책임 강화- 사후적 제재 대폭 강화3. 해킹 등 전자적 침해행위에 대해서도 강력히 대응- 기존 전산보안 대책 대폭 보강- 정보보안 관련 점검·관리 강화- 신용카드 결제시 개인정보 보호 강화4. 기제공·유출된 정보로 인한 잠재적 피해 가능성 차단- 기존정보로 인한 피해 가능성 차단- 대응체계 구축

(출처: 금융감독원 보도자료)

한편, 금융지주 내 계열사간 고객정보 제공에 대한 규율을 강화하는 「금융지주회사법」개정 법률안이 지난 2014년 5월 28일 공포되었습니다(2014년 11월 29일 시행). 고객정보 제공 관련 법 개정내용을 살펴보면, 정보제공 범위를 대통령령으로 정하는 내부 경영관리상 이용 목적으로 한정하고, 정보제공 절차와 방법은 금융위원회가 정하도록 하였습니다. 또한, 고객정보 제공내역을 대통령령으로 정하는 바에 따라 고객에게 통지하도록 하였습니다. 이러한 법 개정내용을 반영하여 해당 시행령 및 감독규정을 정비하기 위하여 금융위원회는 2014년 7월 17일자로 「금융지주회사법 시행령」개정안 입법예고 및 「금융지주회사감독규정」 규정 개정안을 예고하였으며, 개정된 금융지주회사법, 시행령 및 금융지주회사 감독규정은 2014년 11월 29일부터 시행되었습니다. 이에 따라 당사는 추후 적용되는 금융회사 고객정보 유출 방지에 대한 엄격한 통제와 규제를 받을 것으로 예상되며, 이 경우 당사 수익에 영향을 줄 수 있을것으로 예상됩니다.

[「금융지주회사법」개정내용 ]

제48조의2(고객정보의 제공 및 관리) ① 금융지주회사등은 「금융실명거래 및 비밀보장에 관한 법률」 제4조제1항 및 「신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률」 제32조·제33조에도 불구하고 「금융실명거래 및 비밀보장에 관한 법률」 제4조에 따른 금융거래의 내용에 관한 정보 또는 자료(이하 "금융거래정보"라 한다) 및 「신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률」 제32조제1항에 따른 대통령령으로 정하는 개인신용정보(이하 "개인신용정보"라 한다)를 다음 각 호의 사항에 관하여 금융위원회가 정하는 방법과 절차(이하 "고객정보제공절차"라 한다)에 따라 그가 속하는 금융지주회사등에게 신용위험관리 등 대통령령으로 정하는 내부 경영관리상 이용하게 할 목적으로 제공할 수 있다. <개정 2009.7.31., 2014.5.28.>

1. 제공할 수 있는 정보의 범위

2. 고객정보의 암호화 등 처리방법

3. 고객정보의 분리 보관

4. 고객정보의 이용기간 및 이용목적

5. 이용기간 경과 시 고객정보의 삭제

6. 그 밖에 고객정보의 엄격한 관리를 위하여 대통령령으로 정하는 사항

② 금융지주회사의 자회사등인 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 투자매매업자 또는 투자중개업자는 해당 투자매매업자 또는 투자중개업자를 통하여 증권을 매매하거나 매매하고자 하는 위탁자가 예탁한 금전 또는 증권에 관한 정보 중 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 정보(이하 "증권총액정보등"이라 한다)를 고객정보제공절차에 따라 그가 속하는 금융지주회사등에게 신용위험관리 등 대통령령으로 정하는 내부 경영관리상 이용하게 할 목적으로 제공할 수 있다. <개정 2009.7.31., 2014.5.28.>

1. 예탁한 금전의 총액

2. 예탁한 증권의 총액

3. 예탁한 증권의 종류별 총액

4. 그 밖에 제1호부터 제3호까지에 준하는 것으로서 금융위원회가 정하여 고시하는 정보

③ 제1항 및 제2항에 따라 자회사등이 금융거래정보·개인신용정보 및 증권총액정보등(이하 "고객정보"라 한다)을 제공하는 경우에는 「신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률」 제32조제7항을 적용하지 아니한다. <개정 2009.7.31.>

④ 제1항 및 제2항에 따라 고객정보를 그가 속하는 금융지주회사등에게 제공하는 경우에는 그 제공내역을 고객에게 통지하여야 한다. 다만, 연락처 등 통지할 수 있는 개인정보를 수집하지 아니한 경우에는 그러하지 아니하다. <신설 2014.5.28.>

⑤ 제4항에 따라 통지하여야 하는 정보의 종류, 통지 주기 및 방법, 그 밖에 필요한 사항은 대통령령으로 정한다. <신설 2014.5.28.>

⑥ 금융지주회사등은 고객정보의 엄격한 관리를 위하여 그 임원 중에 1인 이상을 고객정보를 관리할 자(이하 "고객정보관리인"이라 한다)로 선임하여야 한다. <개정 2009.7.31., 2014.5.28.>

⑦고객정보관리인은 고객정보의 엄격한 관리를 위하여 금융위원회가 정하는 바에 따라 업무지침서를 작성하고, 그 내용을 금융위원회에 보고하여야 한다. <개정 2008.2.29., 2009.7.31., 2014.5.28.>

⑧금융지주회사등은 대통령령이 정하는 바에 따라 고객정보의 취급방침을 정하여야 하며, 이를 당해 금융지주회사등의 거래상대방에게 통지하거나 공고하고 영업점에 게시하여야 한다. <개정 2009.7.31., 2014.5.28.>

⑨ 제1항부터 제8항까지의 규정에 따른 적용을 받는 금융지주회사등 및 자회사등의 구체적인 범위는 대통령령으로 정한다. <신설 2009.7.31., 2014.5.28.>

(출처 : 법제처)

[「금융지주회사법 시행령」개정내용 ]

제27조의2(고객정보의 제공 및 관리) ①법 제
48조제
1항 각 호 외의 부분 단서에서
“대통령령이 정하는 경우
”라 함은 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우를 말한다
. <개정
2005. 5. 26., 2007. 11. 12., 2015. 10. 23., 2021. 10. 21.>

1.

다음 각 목의 사유로 신용공여한도를 초과하게 되는 경우

가
. 금융지주회사를 새로 설립하는 경우

나
. 자회사등이 아닌 회사가 새로 금융지주회사의 자회사등으로 편입되는 경우

다
. 자회사등의 자기자본이 감소한 경우

라
. 제
22조제
2항제
4호
, 제
6호 및 제
7호의 사유로 인하여 법 제
48조제
1항제
3호의 규정에 의한 신용공여한도를 초과한 경우

2.

다음 각목의 사유로 다른 자회사등의 주식을 소유하게 되는 경우

가
. 자회사등이 아닌 회사를 자회사등으로 편입할 당시에 당해 회사의 주식을 이미 자회사등이 소유한 경우

나
. 금융지주회사가 될 당시에 자회사등으로 편입되는 회사가 이미 자회사등으로 편입되는 다른 회사의 주식을 소유한 경우

다
. 자회사등이 담보권의 실행으로 인하여 다른 자회사등의 주식을 소유하는 경우

라
. 기관전용 사모집합투자기구에 출자하는 경우

②자회사등이 제
1항제
1호 및 제
2호가목부터 다목까지의 사유로 신용공여한도를 초과하거나 다른 자회사등의 주식을 소유한 때에는 그 날부터
2년 이내에 한도를 초과한 신용공여를 회수하거나 주식을 처분하여야 한다
. 다만
, 금융위원회가 정하여 고시하는 부득이한 사유에 해당되는 경우에는 금융위원회가 그 기간을 연장할 수 있다
. <개정
2007. 11. 12., 2008. 2. 29., 2008. 12. 31.>

③ 법 제
48조제
1항제
2호나목에 따라 자회사등은 해당 자회사등이 속하는 금융지주회사의 다른 자회사등이 지배하는 외국법인의 주식을 다음 각 호의 구분에 따른 한도를 초과하여 소유할 수 없다
. <신설
2010. 1. 18.>

1.

다른 자회사등이 지배하는 개별 외국법인 주식 가액
: 해당 자회사등의 자기자본
(제
24조의
3제
7항 각 호의 구분에 따른 자기자본을 말한다
. 이하 이 항에서 같다
)의
100분의
10

2.

다른 자회사등이 지배하는 모든 외국법인 주식 가액의 합계액
: 해당 자회사등의 자기자본의
100분의
20

④법 제
48조제
1항제
3호의 규정에 의하여 제
24조제
1항 각호의
1에 해당하는 자회사등은 당해 자회사등이 속하는 금융지주회사의 다른 자회사등에 대하여 다음 각호의 구분에 의한 한도를 초과하는 신용공여
(제
24조제
2항 각호의 구분에 의한 신용공여 및 제
1항제
2호 라목에 의한 출자를 말한다
)를 할 수 없다
. <개정
2005. 5. 26., 2010. 1. 18.>

1.

다른 자회사등에 대한 신용공여
: 당해 자회사등의 자기자본
(제
24조제
3항 각호의 구분에 의한 자기자본을 말한다
. 이하 이 항에서 같다
)의
100분의
10

2.

다른 자회사등에 대한 신용공여의 합계액
: 당해 자회사등의 자기자본의
100분의
20

⑤법 제
48조제
2항의 규정에 의하여 동일한 금융지주회사에 속하는 자회사등이 다른 자회사등에 대하여 신용공여를 하는 경우에는 신용공여액의
100분의
150의 범위내에서 유가증권ㆍ부동산 등 담보의 종류에 따라 금융위원회가 정하는 비율 이상의 담보를 확보하여야 한다
. <개정
2008. 2. 29., 2010. 1. 18.>

⑥ 법 제
48조제
3항에서
“대통령령으로 정하는 자회사등
”이란 다음 각 호의 금융기관을 말한다
. <신설
2010. 1. 18.>

1.

상호저축은행

2.

증권금융회사

3.

종합금융회사

⑦법 제
48조제
3항에서
“대통령령으로 정하는 불량자산
”이란 경영내용ㆍ재무상태 및 미래의 현금흐름 등을 감안할 때 채무상환에 어려움이 있거나 있을 것으로 판단되는 채무자 등에 대한 자산으로서 금융위원회가 정하는 자산을 말한다
. <개정
2008. 2. 29., 2010. 1. 18.>

⑧ 법 제
48조제
4항에서
“대통령령으로 정하는 시설
”이란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 시설을 말한다
. <신설
2010. 1. 18.>

1.

전산자료 저장설비

2.

「정보통신망 이용촉진 및 정보보호 등에 관한 법률」 제
2조제
1호에 따른 정보통신망

3.

「전자금융거래법」 제
2조제
8호에 따른 전자적 장치

4.

고객 등의 전화에 응대하는 시설

⑨법 제
48조제
4항에 따라 금융지주회사등은 공동광고를 하거나 전산시스템
, 사무공간
, 영업점 및 제
8항 각 호의 시설을 공동사용하는 경우 다음 각 호의 사항에 관하여 금융위원회가 정하여 고시하는 기준을 준수하여야 한다
. <개정
2008. 2. 29., 2010. 1. 18.>

1.

예금자 또는 투자자의 보호에 관한 사항

2.

금융지주회사등 상호간의 이익상충의 방지에 관한 사항

3.

기타 건전한 금융질서를 유지하기 위하여 필요한 사항으로서 금융위원회가 정하는 사항

⑩법 제
48조제
8항의 규정에 의한 자회사등의 범위는 당해 금융지주회사의 자회사등을 말한다
. <개정
2010. 1. 18.>

⑪법 제
48조제
1항제
1호
, 제
3호 및 같은 조 제
2항에 따른 신용공여는 대출ㆍ지급보증 및 유가증권의 매입
(자금지원적 성격의 것에 한한다
) 기타 금융거래상의 신용위험을 수반하는 직접ㆍ간접적 거래로서 금융위원회가 정하여 고시하는 거래로 한다
. <개정
2007. 11. 12., 2008. 2. 29., 2010. 1. 18.>

(출처 : 법제처)

[「금융지주회사법 감독규정」개정내용 ]

제24조의2(고객정보의 제공 및 관리＜개정 2014. 11. 29＞) ① 법 제48조의2제1항의 "금융위원회가 정하는 방법과 절차"란 다음 각 호와 같다.(신설 2014. 11. 29)

1. 고객정보 원장을 제공하지 않을 것

2. 고객정보는 고객정보관리인의 승인을 받은 이용자 외에는 제공받은 정보에 대한 접근이나 활용이 불가능하도록 암호화 등의 조치를 통해 제공할 것

3. 고객정보 가운데 「개인정보 보호법 시행령」 제19조에 따른 고유식별정보는 정보를 제공받는 사람이 식별할 수 없도록 암호화하거나 별도의 관리번호 등으로 변환하여 제공할 것

4. 제공받은 고객정보는 그 이외 정보와 분리하여 보관할 것. 다만, 제공받은 고객정보를 활용해서 새로운 정보를 산출하는 경우에는 그러하지 아니하되, 이 경우에도 제공받은 고객정보에 대해서는 고객정보관리인의 승인을 받은 이용기간 이내에서 이용되도록 할 것

5. 정보이용기간은 1개월 이내로 할 것. 다만, 다음 각목의 어느 하나에 경우에는 고객정보를 요청한 회사와 제공한 회사의 고객정보관리인의 승인을 받아 1개월을 초과하여 정보이용기간을 설정할 수 있다.

가. 법, 시행령 및 관련 규정 등의 준수를 위해 필요한 경우

나. 국제적으로 통용되는 국제법과 국제기준의 준수를 위해 필요한 경우

다. 그 밖의 신용위험관리 등 정보제공의 목적을 달성하기 위해 필요한 경우

6. 이용기간이 경과하였거나 제공목적 달성 등으로 정보가 불필요하게 되었을 때에는 해당 정보를 지체없이 파기할 것

7. 고객정보를 요청하거나 제공하는 경우 해당 회사의 고객정보관리인은 다음 각목의 사항을 심사하여 승인여부를 결정할 것

가. 요청·제공하는 고객정보의 이용목적이 법 제48조의2제1항의 내부 경영관리에 이용할 목적에 해당하고 구체적이고 타당한지 여부

나. 요청·제공하는 고객정보의 범위와 이용기간이 적정한지 여부

다. 고객정보 이용자 범위, 이용 후 처리방법 등이 적정한지 여부

8. 금융지주회사의 고객정보관리인은 계열회사의 고객정보 제공·이용에 관한 제반사항을 매분기 점검하고 종합점검 결과를 연 1회 금융감독원장에게 보고할 것

9. 고객정보를 요청한 회사의 고객정보관리인은 제5호다목에 따라 승인 받은 정보에 대해 이용기간의 적정성을 매월 점검할 것

② 법 제48조의2제2항제4호에서 "금융위원회가 정하여 고시하는 정보"란 다음 각 호와 같다.(신설 2010. 3. 8, 제1항에서 이동 2014. 11. 29)

1. 채무증권의 종류별 총액

2. 수익증권으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제229조 각 호의 구분에 따른 집합투자기구의 종류별 총액

3. 예탁한 증권의 총액을 기준으로 한 위탁자의 평균 증권보유기간 및 일정기간 동안의 평균 거래회수

③ 법 제48조의2제5항에 따른 업무지침서에는 다음 각 호의 사항이 포함되어야 한다.(개정 2014. 11. 29, 제2항에서 이동 2014. 11. 29)

1. 고객정보의 제공목적

2. 특정고객에게 부당한 이익을 제공하기 위한 고객정보의 이용제한 등에 관한 사항

3. 금융지주회사등간 제공가능한 고객정보의 종류

4. 고객정보를 제공·열람하는 금융지주회사등의 상호

5. 금융지주회사등간 고객정보를 제공하는 업무처리절차

6. 고객정보에 대한 보안대책

7. 고객정보관리인의 권한 및 임무

8. 업무지침서 위반자에 대한 제재기준 및 절차

9. 고객정보의 취급방침의 공고 또는 통지방법

10. 고객정보 제공내역의 통지방법

11. 영업양도·분할·합병시 고객정보의 처리방법 및 「신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률」제32조제6항에 따른 의무의 이행방법

④ 금융지주회사의 자회사등은 특별한 사유가 있는 경우를 제외하고는 금융지주회사의 지침에 따라 동일한 내용의 업무지침서를 작성·운영하여야 한다.(제3항에서 이동 2014. 11. 29)

⑤ 금융지주회사등은 업무지침서를 제·개정할 경우 당해 금융지주회사등의 이사회의 승인을 받아야 하며, 금융지주회사는 이를 금융지주회사등의 이사회 승인일(금융지주회사등이 업무지침서를 동일한 내용으로 제·개정하여 동일한 시기에 시행하는 경우에는 가장 나중에 개최되는 이사회 승인일)로부터 2주이내에 금융위에 보고하여야 한다.(개정 2007. 12. 13, 제4항에서 이동 2014. 11. 29)

⑥ 영 제27조의2제1항에 따른 정보취급방침에는 다음 각 호의 사항이 포함되어야 한다.(개정 2014. 11. 29, 제5항에서 이동 2014. 11. 29)

1. 금융지주회사등의 상호 및 업종

2. 고객정보가 제공되는 금융지주회사등의 상호 및 업종

3. 고객정보의 제공목적

4. 고객정보에 대한 보안대책

5. 금융지주회사등이 위법하게 고객정보를 제공하여 고객에게 피해가 발생한 경우 그 구제수단

(출처 : 법제처)

금융지주회사에 대한 책임부여를 통해 금융권의 고객신용 정보보호 및 관리가 과거에 비해 크게 개선되었으나, 아직도 일부 금융회사 및 금융유관 사업자의 경우 고객 신용정보 보호에 대한 인식과 실천이 미흡한 상태입니다. 따라서, 금융감독원은「제2차 국민체감 20大 금융관행 개혁」의 일환으로 금융회사 등의 개인신용정보 관리실태를 전면 점검하여 금융소비자의 권익을 제고하는 방향으로 개인신용정보관리관행을 개선하는 "개인신용정보 보호 및 관리 관행 개선방안"을 2016년 6월 15일 발표했습니다.

은행(58개), 저축은행(79개), 보험사(56개), 증권사(45개) 및 카드사(8개) 등 약 400개금융회사를 대상으로 2016년 6월 15일부터 7월 14일(1개월)까지 진행 되었습니다.

[ 최근 강화된 금융회사의 개인신용정보 보호의무 ]

의무 사항

신용정보법 관련조항

시행일

- 금융회사는 개인신용정보처리시스템 접근권한을 최소한의 인원에 부여하고 권한 부여ㆍ변경ㆍ말소 기록을 보관해야함

법§19

2015.9.12.

- 총자산 2조원 이상이고 상시종업원수가 300명 이상인 금융회사는 신용정보관리ㆍ보호인을 임원으로 지정해야함

법§20③

2015.9.12.

- 신용정보가 유출된 경우 피해를 최소화할 수 있는 대책을 마련하고 필요한 조치를 하여야함

법§39의2②

2015.9.12.

- 금융회사는 고객에게 별도 동의를 받은 경우를 제외하고 전화, 문자메시지 등을 통한 영리 목적의 광고성 정보 전송을 금지함

법§40

2015.9.12.

- 상거래관계가 종료된 고객의 개인신용정보는 최장 5년 이내에 파기해야하며 다른 법에 따라 보관해야 하는 경우 현재 거래중인 고객의 정보와 분리하여 안전하게 보관하여야함

법§20의2

2016.3.12.

- 개인신용정보를 제공ㆍ활용할 경우 서비스 제공을 위해 필수적 사항과 선택적 사항을 구분하여 고객에게 동의를 받아야함

법§32④,⑤

2016.3.12.

- 금융회사는 고객이 본인 개인신용정보의 이용ㆍ제공 현황을 조회할 수 있도록 절차를 마련해야함

법§35①

2016.3.12.

- 고객은 상거래관계가 종료되고 법에서 정한 기간 경과 후 본인 개인신용정보 삭제를 금융회사에 요구할 수 있음

법§38의3②

2016.3.12.

(출처 : 금융감독원 개인신용정보 보호 및 관리 관행 개선방안 2016.6.15)

은행, 증권, 보험사 등 대형 금융회사의 경우 개인신용정보 보호를 위한 관리체계를 비교적 잘 갖추고 있으나, 소규모 금융회사와 금융유관 사업자의 경우 미흡한 측면이있는 것으로 나타났으며, 개인신용정보 관리 취약분야에 대한 관리감독을 강화하고 현장검사 실시하여 개인신용정보 보호 및 관리를 개선하고 있습니다.

[ 개인신용정보 보호 및 관리 관행 개선방안 ]

추 진 과 제

일정

1. 금융회사의 개인신용정보 보호의무 이행실태 점검

- 금융회사의 개인신용정보 보호의무 이행실태 점검

-「금융분야 개인정보보호 가이드라인」개정ㆍ 발간

- 금융회사 임직원 대상 개인신용정보 보호 교육

2016년 6월~ 7월2016년 9월

상시

2. 개인신용정보 관리 취약분야에 대한 감독 강화

- 취약분야(약 20개사) 현장검사 실시

2016년 10월~12월

3. 신종 전자금융서비스 관련 개인신용정보 보호노력 강화 - 신종 전자금융서비스 개인신용정보 보호 지도 및 점검

상시

4. 종합신용정보집중기관에 대한 관리감독 강화

- 신용정보 수집 및 관리체계 등에 대한 감독방안 마련

- 한국신용정보원 신용정보시스템 운영 및 관리실태 점검

2016년 6월~ 7월2016년 12월

(출처 : 금융감독원 개인신용정보 보호 및 관리 관행 개선방안 2016.6.15)

한편 금융위원회와 금융감독원은 금융회사의 개인정보 보호업무를 지원하고, "신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률" 및 "개인정보 보호법" 등 개인정보 보호 관련 법률에 따른 명확한 업무 처리기준을 제시하기 위해 "금융분야 개인정보보호 가이드라인"을 개정 및 배포(2017년 2월 27일)하여, 금융회사의 개인정보 관련 법률 이해도를 제고하고 자체적으로 법률을 준수하도록 안내 및 지도하고 있습니다. 이처럼 개인정보가 중요시 되고 있는 가운데 당사는「금융지주회사법」제48조의2 규정에 의거 당사와 당사의 자회사 등 사이에서 고객정보의 제공 및 이용을 함에 있어 엄격한 관리를 통한 금융소비자의 보호 및 그룹 내 고객 정보의 적법하면서도 효율적 이용을 도모함을 목적으로「고객정보 등의 이용및 제공에 관한 규정」을 제정ㆍ운영하고 있습니다. 또한, 고객정보 보호를 위해 내부통제절차에 의한 내부보안을 한층 더 강화하고 고객정보 관리에 주기적인 점검 수준을 높이는 노력을 할 예정입니다. 또한, 내부 직원에 의한 정보 유출을 차단하기 위해 고객정보 접근에 대한 통제절차와 보안강화 등의 노력을 기울여 고객 정보가 유출될 가능성을 최대한 차단하고 있습니다.그러나 당사를 비롯한 금융권 회사들에 대한 외부자들의 고객 정보 유출 시도는 앞으로도 계속될 것으로 전망되는 바, 향후 유사한 사고가 발생할 경우 당사의 평판이 저하될 가능성이 있으며, 카드 재발급 등 고객정보유출로 인한 사후조치에 의한 비용과 피해를 입은 고객에 대한 손해배상 가능성, 감독당국에 의한 과징금 부과, 영업정지 등의 제재조치 등의 영향도 완전히 배제할 수 없습니다. 이 점 투자 시 유의하시기 바랍니다.

바. 핀테크 산업의 도입 및 성장
4차 산업혁명에 따른 혁신기술의 발달로, 기술과 금융을 결합한 새로운 금융서비스인 핀테크(Fintech:Financial+Technology)가 금융산업의 구조를 근본적으로 변화시키고 있습니다. 금융위원회는 2015년 5월 6일 제3차 규제개혁장관회의에서 '핀테크 산업 활성화 방안'을 발표하였고, 2015년 12월부터 은행을 중심으로, 핀테크 산업 필수 요건인 비대면 실명인증 제도가 시행되었습니다. 또한, 2018년 3월 '핀테크 혁신 활성화 방안'을 발표하였으며, 금융혁신 달성을 위하여 1) 혁신적 금융서비스 실험·지원, 2) 금융권 서비스 고도화, 3) 핀테크 시장 확대, 4) 핀테크 혁신 리스크 대응의 4가지 정책방향을 제시했습니다. 2018년 10월에는 '핀테크 등 금융혁신을 위한 규제 개혁 T/F'를 출범하며 핀테크 활성화를 위한 규제혁신을 진행하고 있으며, 금융위원회는 2019년 1월 핀테크 활성화에 대한 체계적인 집중지원을 위해 6대 추진전략(①금융규제 샌드박스 적극운영, ②낡은 규제 혁파, ③핀테크 투자확대, ④신산업분야 육성, ⑤글로벌 진출 지원, ⑥디지털 금융ㆍ보안 강화)을 수립하고, 2019년 10월에는 핀테크 활성화를 위한 규제혁신의 추진방안에 대해 발표하였습니다. 이어서 금융감독원은 2019년 12월 '핀테크 스케일업 추진전략'에 대하여 발표하였습니다. 2020년 1월 데이터 3법(개인정보보호법, 정보통신망법, 신용정보법) 시행령 개정안이 국회 본회의를 통과하면서 2020년 8월 5일 시행되었습니다. 데이터 3법의 주요 개정사항은 안전한 데이터 결합 절차 마련, 가명정보 안정성 강화, 개인정보 관련 시행령 일원화, 금융분야 마이데이터 산업 육성 등입니다. 데이터 3법 시행령에 따른 '마이데이터' 시대가 도래할 경우 개인정보를 고객 동의하에 핀테크 회사 등에 제공하게 되어 이에 따른 업계 대책 마련과 함께 사업 전략 방향 수립 등이 필요하게 됩니다. 이러한 핀테크 사업으로 기존 은행들의 핀테크 기술을 활용한 새로운 금융서비스 창출을 가능할 수 있게 하는 기회가 생긴 반면,
비금융 기업도 핀테크 시장에 진출이 가능하게 되어 금융지주회사들은 새로운 금융환경에 직면하게 될 수도 있습니다.이런 상황에서 금융산업내 또 다른 경쟁을 심화시킬 수 있으므로 이 점 투자에 유의하시기 바랍니다.

4차 산업혁명에 따른 혁신기술의 발달로, 기술과 금융을 결합한 새로운 금융서비스인 핀테크(Fintech:Financial+Technology)가 금융산업의 구조를 근본적으로 변화시키고 있습니다.핀테크란 금융(Financial)과 기술(Technology)의 합성어로, 금융과 정보통신기술(IT)의 결합을 통해 각종 금융 서비스를 제공하는 새로운 산업을 말합니다.금융위원회는 2015년 5월 6일 제3차 규제개혁장관회의에서 '핀테크 산업 활성화 방안'을 발표하며 핀테크 산업의 창업·성장 촉진, 국민 체감형 서비스 본격화, 핀테크 인프라 구축이라는 3대 추진목표와 11개 세부과제를 제시하였습니다.

[ 국민편익 향상과 금융산업 경쟁력 강화를 위한「핀테크산업활성화 방안」(2015.05) ]

구분
세부 과제 내용

핀테크 산업의 창업 및 성장 촉진

1. 핀테크 기업 진입규제 완화

선불업, PG, 결제대금예치업의 최소 자본금 기준 인하(예 : 1억원)

2. 금융회사의 핀테크 기업 출자 활성화

전자금융업, 금융전산업, 최근의 경향을 반영한 신사업 부문 등을 금융회사가 출자 가능한 사업 범위로 설정

(예) 금융 관련 소프트웨어 개발·제공, 금융 데이터 분석 등

3. 핀테크 기업의 자금조달 지원

1) 정책금융기관 등을 통해 기존 및 신규 핀테크 기업에 대한 자금조달 지원 활성화

- 산업은행, 기업은행은 '15년중 2천억원(각 1천억원)의 대출 및 직접투자 실행2) 핀테크 기업 지원에 적극적인 우수 영업점*에 대한 인센티브 제공 및 핀테크 기업에 대한 보증 우대 지원

- (산업은행) 핀테크기업 여신 취급시 내부평가상 우대제도 시행

- (기술보증기금) 보증료 감면(1.3→1.0%), 보증비율 우대(85→90%) 등

4. 핀테크 기술 활용 제약요인 해소

전자금융거래법상 예외 조항 신설을 통해 책임부담을 원하는 핀테크 기업도 금융사고에 대한 공동책임자가 될 수 있도록 허용

국민 체감형 서비스 본격화

1. 온라인 등을 통한 실명확인 허용

비대면확인 방식을 허용하되, 복수(2개 이상)의 방식을 적용토록 함으로써 금융사기 등 부작용 방지(예) 신분증 사본 제출, 영상통화, 현금카드 등 전달시 확인, 기존계좌 활용 등

2. 크라우드 펀딩 제도 도입

창업기업이 온라인을 통해 다수의 투자자로부터 사업 자금을 조달할 수 있는 크라우드펀딩을 제도화하는 법안이 국회 통과예정

- 자본시장법 개정안('13.6.12, 국회 제출→ '15.4.30, 정무위 전체회의 통과)

3. 인터넷 전문은행 도입

점포없이 영업하는 인터넷전문은행을 새로이 도입함으로써, 이용자 편의 제고 및 금융산업 내 경쟁을 촉진

- 인터넷전문은행 도입방안 발표('15.6월 예정)

4. 온라인 보험 판매채널 활성화

온라인 가입규제를 지속적으로 발굴 및 개선하여 다양한 보험상품의 비교, 검색, 가입이 가능한 온라인 판매채널(보험슈퍼마켓 등)의 출현 및 활성화를 지원

핀테크 인프라 인프라 구축

1. 핀테크 생태계 활성화

핀테크 지원센터 활성화 및 핀테크 지원협의체 운영 내실화 등을 통해 핀테크 산업의 지속적 발전을 위한 기반 마련

- (현행) 13개 금융기관 참여 → (개선) 각 금융협회 회원사, 예탁원, 거래소까지 확대

- 민간 의견 수렴 창구 역할을 통해 핀테크 활성화를 저해하는 각종 규제 발굴

2. 민간 중심의 확고한 자율보안체계 구축

규제체계를 사후점검 및 책임강화 방식으로 전환하고, 금융회사의 자율적 보안체계 확립 유도

3. 빅데이터를 활용한 IT·금융 융합 지원

통합신용정보집중기관을 통한 비식별화된 금융권 빅데이터 제공 및 금융권 빅데이터 개인정보 보호가이드라인 마련

(출처 : 금융위원회 보도자료)

또한, 11개 세부과제의 일환으로 금융기관의 핀테크 기업 출자가 활성화될 수 있도록, 관련 법령을 사전에 적극적으로 유권해석하여 출자를 허용하기로 하였습니다. 현재 금융관련법상 금융기관은 금융업 또는 금융기관의 업무 수행과 관련 있는 회사 등에 대해서만 출자·지배만 가능하였으나, 금융위는 금융기관의 핀테크기업 출자 범위의 불명확성을 해소하기 위해 사전적, 적극적인 유권해석을 한다고 밝혔습니다.유권해석 범위는 다음과 같습니다.

구분
핀테크 업무 범위

전자금융거래법
전자금융업 : 급결제대행(PG)사와 직·선불 전자지급수단 발행·관리 등전자금융보조업 : VAN과 정보시스템 운영 등

금융전산업
ⅰ) 자료를 처리, 전송하는 프로그램 제공·관리ⅱ) 전산시스템을 판매 또는 임대ⅲ) 자료를 중계·처리하는 부가통신 업무

신산업

ⅰ) 금융데이터 분석 - 신용정보 분석·개발, Big Data 개발

ⅱ) 금융소프트웨어 개발 - 금융모바일앱, 인터넷 뱅킹, 금융보안 등

ⅲ) 금융플랫폼 운영 - 회원제 증권정보제공

출처 : 금융위원회 보도자료

특히 금융위원회는 금산분리를 고려해 중소기업과 대기업을 구분해 기준을 적용하여, 중소기업의 경우 주된 업종이(평균매출액 등의 비중) 핀테크 업무라면 사업 진출이 가능토록 하였으며, 대기업은 핀테크 사업 부분이 전체 매출·자산의 75% 이상이면 가능하도록 하였습니다. 금융위는 2015년 5월 중 정확한 유권해석을 금융회사에 전달하고 시행하였습니다.그러나 4차 산업혁명 대응을 위해 금융회사들도 기술혁신을 통한 핀테크를 추진 중이나 금융회사 내부 운용(in-house)에는 한계가 있었고, 2015년 유권해석 및 법규개정 등에도 불구하고 여전히 금융회사의 핀테크 기업 출자에 대해 불명확성이 잔존했습니다. 이에 따라 금융위원회는 2018년 10월 19일 금융회사의 핀테크 기업 출자 활성화를 추진하기 위하여「핀테크 등 금융혁신을 위한 규제 개혁 T/F」를 Kick-off하였고 1) 기존 유권해석 안내 및 핀테크 기업 대상범위 확대 추진, 2) 현행 법령 및 유권해석에 따른 핀테크 기업 투자 가능여부 확인 및 관련 승인 절차상 Fast-Track 마련 운용, 3) 금융법령상 핀테크 개념정의 명확화 및 관련법령 개정 추진, 4) 4차 산업혁명에 따른 핀테크 전문 통계 분류체계 개발 검토를 결정했습니다.금융위원회는 2019년 1월 올해를 핀테크 활성화의 골든타임으로 인식하고 체계적인 집중지원을 위해 6대 추진전략(①금융규제 샌드박스 적극운영, ②낡은 규제 혁파, ③핀테크 투자확대, ④신산업분야 육성, ⑤글로벌 진출 지원, ⑥디지털 금융ㆍ보안 강화)을 수립했습니다. 또한, 금융혁신지원특별법이 2019년 4월 1일 시행되었으며, 새롭고 혁신적인 혁신금융서비스에 대해서는 금융법상 인허가 및 영업행위 등 규제를 최대 4년간 적용 유예 또는 면제해주는 금융규제 샌드박스를 본격운영 중에 있으며, 금융인프라 혁신을 위한 오픈뱅킹, 마이데이터 산업 도입 등을 추진하고 있습니다.

[핀테크 활성화를 통한 금융혁신 추진전략]

구분
내용

1. 금융규제 샌드박스 적극 운영
- 전향적이고 적극적인 '금융규제 샌드박스' 운영- 금융회사 핵심업무 위탁 지정대리인 제도 운영 지속- 핀테크 지원예산(79억원)으로 테스트 비용 등 지원

2. 낡은 규제, 복합규제 과감한 혁신
- '핀테크 현장 금요미팅' 통한 상시적 규제 발굴- 법령상 규제, 그림자 규제 등 전면 혁신(200여건)- 근본적으로 진입규제 개편 검토(Small License)

3. 핀테크 분야 투자, 지원 확대
- 금융회사의 핀테크 기업 출자 규제, 절차 제약 해소- 혁신투자펀드 연계 확대, 핀테크랩 지원 내실화- 핀테크 인재양성 및 창업 청년 업무공간 지원 확대

4. 핀테크 신시장 개척
- 금융결제망 혁신적 개방 등 금융결제 인프라 혁신- 지급지시서비스업(PISP) 등 전자금융업 개편 추진- 빅데이터, 마이데이터 등을 위한 신용정보업 개정- P2P대출 법제화 추진

5. 글로벌 핀테크 영토 확장
- 금융분야 신남방정책, "핀테크 로드" 구축- Korea Fintech Week 2019 (5.23~5.25) 개최

6. 디지털 금융 보안, 보호 강화
- 디지털 금융 리스크 확대에 대응하는 금융보안- 빅데이터, 오픈 API 등 활성화에 따른 정보보호- 디지털 금융소비자 보호 강화

출처 : 금융위원회 보도자료

[핀테크 활성화를 위한 규제 혁신]

핀테크 활성화를 위한 규제 혁신.jpg
핀테크 활성화를 위한 규제 혁신

출처 : 금융위원회 보도자료

금융위원회는 2019년 10월 핀테크 산업이 성장단계에 들어서고, 개별 기업도 샌드박스에 적극 참여하면서 다양한 영역에서 규제혁신의 필요성이 제기됨에 따라 '핀테크 활성화를 위한 규제혁신 추진방안'에 대하여 발표하였으며 자세한 내용은 다음과 같습니다.

[핀테크 활성화를 위한 규제혁신 추진방안]

구분
내용

1. 샌드박스 연계 동태적 규제혁신
- 샌드박스를 시장과의 소통 계기로 삼아 규제의 정비 필요성을 제로베이스에서 재검토- 정부는 규제의 질과 수준을 향상하고, 시장은 지속적으로 혁신을 이어갈 수 있도록 금융규제의 동태적 개선체계 강화

2. 글로벌 핀테크 맞춤형 규제혁신
- 선진화된 글로벌 핀테크 유니콘의 사업모델을 적극 수용할 수 있는 글로벌 수준의 규제 환경을 조성- 국내 수요발생 가능성이 예상되는 글로벌 핀테크 서비스의 국내외 규제환경을 집중 분석·비교- 분과별 집중 검토 방식 운영 : "핀테크 활성화 규제혁신 T/F"를 하위 4개 분과로 나누고, 13개 글로벌 핀테크 사업모델 집중 검토① 지급결제·플랫폼 : 핀테크 기업의 시장 진입, 단계적 성장 및 종합 금융플랫폼으로의 확장을 지원할 수 있도록 규제체계 개선② 금융투자 : 지급결제와 금융투자를 융합한 금융투자관리 서비스의 활성화 및 고도화 지원③ 보험 : P2P 보험 등 새로운 보험서비스 출현 가능성과 보험가입·보험금 지급 절차 간소화 등을 통한 인슈테크 활성화④ 대출·데이터 : 비금융정보 등을 활용한 신용평가·대출심사를 통해 신용평가 정확성을 제고하고 공급망 금융 활성화

3. 현장 밀착형 규제혁신
- 핀테크 현장 방문 : 핀테크 기업, 금융기관, 핀테크 랩 등 핀테크 현장과의 적극적인 소통을 지속하여 의견 수렴- 상반기 「핀테크 규제개혁 T/F」 수용 과제(150건)('19.06 발표)의 추진상황을 지속 점검

출처 : 금융위원회 보도자료, '핀테크 활성화를 위한 규제혁신 추진방안'(2019.10.15)

한편 금융감독원은 2019년 12월 '핀테크 스케일업 추진전략발표'를 보도한 바 있습니다. 핀테크 분야 혁신의 힘을 키우기 위한 스케일업 지원을 통해 글로벌 수준으로 핀테크 시장과 산업 생태계를 고도화하기 위함으로 8개 분야 24개 핵심과제를 선별, 집중추진할 예정입니다. 세부 내용은 아래와 같습니다.

핀테크 스케일업 전략.jpg
핀테크 스케일업 추진전략

출처 : 금융감독원 보도자료, '핀테크 스케일업 추진전략 발표'(2019.12.04)

국내에서도 카카오톡 내 신용카드 연계 결제 서비스 '카카오페이'(`14.9), 카카오톡 기반 송금.결제서비스 '뱅크월렛카카오'(`14.11) 및 비바리퍼블리카의 모바일 송금 서비스 토스(`15.2), 네이버의 네이버페이(`15.6)등 IT업체가 금융업에 진출하여 성공을 거둔 사례가 많습니다.국내 은행들도 IT업체와의 제휴 및 자체 개발 플랫폼을 통해 핀테크 사업에 진출하였습니다. 이러한 새로운 금융산업 전반에 걸친 트렌드 속에서 금융산업 전반의 효율성을 증대 시키고 기존 은행들이 핀테크 기술을 활용한 새로운 금융서비스 창출을 가능하게 하는 기회가 생긴 동시에, 비금융 기업도 핀테크 시장에 진출이 가능하게 되어 금융지주회사들은 새로운 경쟁적 금융환경과 수익성 악화에 직면하게 될 수도 있어 투자자들의 주의가 필요합니다.

[국내 시중은행들의 핀테크 제휴 및 진출 사례]

은행
제휴업체
제휴서비스
업종 및 내용

KB국민
비바리퍼블리카
Toss
모바일 간편결제/송금 서비스

모비틀
-
지역 밀착형 모바일 플랫폼: 아파트 관리비 절약, 앱 활용 MOU

코인플러그
-
신 외환비즈니스: 블록체인 활용 해외송금 거래

신한
라인
라인페이ATM, 환전출금서비스
결제: 일본 라인페이 고객이 국내 신한은행에서 원화 출금 가능

-
써니뱅크
모바일뱅킹: 국내 및 베트남 출시

비바리퍼블리카
Toss
모바일 간편결제/송금 서비스

우리
위비뱅크
-
모바일 신용대출

위비톡
-
모바일 메신저

위비클럽
-
위비톡 모임서비스

KEB하나
-
인테크 1QLab
핀테크 인프라: 사무실 입주 등 비즈니스 모델 지원

위닝아이
비접촉지문인식기술
본인인증: 스마트폰 카메라 활용 지문인식

센트비
블록체인 활용 해외송금
해외송금: 안전하고 간편한 송금시스템

원투씨엠
전자스탬프솔루션
지급결제: 지급결제 및 각종 마케팅 플랫폼

페이게이트
계좌기반 웹표준
금융서비스: 블록체인 활용 국내 송금/이체 가능

비바리퍼블리카
Toss
모바일 간편결제/송금 서비스

NH농협
코빗
비트코인
비트코인: 비트코인 거래소

웹케시
현금결제

비바리퍼블리카
Toss
모바일 간편결제/송금 서비스

IBK기업
비바리퍼블리카 / 핑거 펀다 / 엘리펀트
Toss / i-One직장인명함대출 / 펌뱅킹
간편결제/송금 신용대출: 모바일 간편결제/송금 서비스, 스크래핑 기술 활용 신용대출, 대출원리금출금이체 서비스

KTB솔루션 / 이리언스 / 코빗
스마트사인 / 생체기반 보안 / 블록체인
보안/인증: 실시간 벡터좌표 추출 비교방식 서명, 홍채 정보 기반 보안시스템, 블록체인 활용 금융서비스 개발 TFT

출처 : FNTIMES(2016.5.23), 연구성과실용화진흥원

이러한 핀테크 산업이 아직 국내 사례가 많지 않으나 해외 사례를 살펴보면, 기존 은행들의 핀테크 기술을 활용한 새로운 금융서비스 창출을 가능할 수 있게 하는 기회가 생긴 반면, 비금융 기업도 핀테크 시장에 진출이 가능하게된 사례가 많습니다.

[해외 은행들의 핀테크 기술을 활용한 금융 서비스 제공]

구분
해외 은행 사례

영국
인터넷 전문은행을 설립한 바클레이즈는 전자 지갑 결제 서비스와 전화번호 기반 송금 서비스를 제공하는 핑잇(Ping It)이라는 금융앱을 출시하였으며, HSBC와 First Direct, Nationwide 등의 은행들은 핀테크 기업인 Zapp과 제휴하여, 간편 모바일 결제 서비스 도입

독일
피도르 은행은 IT 기술과 온라인 매체를 접목하여, 고객의 참여를 유도하는 ‘커뮤니티은행’이라는 혁신적인 개념을 도입

스페인
대형은행 BBVA는 핀테크 관련 기업들을 인수하고, 금융과 기술을 접목한 서비스를 제공하는 등 핀테크의 도입으로 다양한 변화 시도

미국
금융그룹 Capital One은 인터넷 전문은행 ING Direct를 인수하여, 핀테크를 활용한 온라인 은행 영업 중BNY멜론은행은 기술연구소에 약 20명을 고용해 빅데이터 관련 사업인 ‘디지털 펄스(Digital Pulse)’ 프로젝트 시행하는 등 기술개발 추진 중

출처 : 삼성경제연구소

[해외 기업들의 핀테크 진출 사례]

업종
기업
주요 내용

플랫폼
구글
전자지갑 '구글월렛'(`11), 이메일 기반 송금 등 출시영국 내 전자화폐 발행허가, 소액대출업체 '렌딩클럽'투자

애플
전자지갑 '패스북' 출시 및 아이폰5 이후 모델 기본 탑재NFC방식 카드결제인 '애플페이' 미국내 서비스 개시

SNS
페이스북
아일랜드 내 전자화폐 발행 승인 및 EU 내 효력 발생해외송금 기업인 '아지모(영)' 등과 제휴 추진

텐센트
지급결제서비스 '텐페이', MMF '리차이퉁' 출시중국 정부의 민영은행 시범사업자 선정(`14.3.)

통신서비스
버라이존
AT&T와 T모바일 공동으로 모바일 지급결제 시스템 '아이시스' 출시

검색
바이두
- 온라인 전용 MMF '바이파'출시(`13.10.)- 중국 정부의 민영은행 시범 사업자 선정(`14.3.)

전자상거래
알리바바
지급결제 '알리페이', 소액대출 '알리파이낸스', MMF '위어바오' 출시- 중국 정부의 민영은행 시범 사업자 선정(`14.3.)

이베이
자사 사이트 내 지급결제 서비스 '페이팔'출시자사 선불카드 'My Cash' 출시(`12)

아마존
'아마존페이먼트', '아마존월렛' 출시모바일 신용카드 결제 '아마존로컬 레지스터 출시'

출처 : 금융감독원, 삼성경제연구소

이러한 새로운 금융산업 전반에 걸친 트렌드 속에서 금융산업 전반의 효율성을 증대 시키고 기존 은행들이 핀테크 기술을 활용한 새로운 금융서비스 창출을 가능하게 하는 기회가 생긴 동시에, 비금융 기업도 핀테크 시장에 진출이 가능하게 되어 금융지주회사들은 새로운 경쟁적 금융환경과 수익성 악화에 직면하게 될 수도 있어 투자자들의 주의가 필요합니다.

사. 배당수익 및 수수료수익 감소 가능성에 따른 위험
당사는 금융지주회사법에 따라 자회사의 경영관리업무와 그에 부수하는 업무만을 수행하는 금융지주회사이며 현금 유입의 주된 원천은 자회사로부터 수취하는 배당
입니다. 따라서
당사의 자회사가 수익성이 급격히 저하되거나, 자본건전성 훼손 등이 발생할 경우, 당사에 대한 배당의 규모가 감소할 가능성
을 배제할 수 없습니다.

금융지주회사의 주요 수익은 자회사 배당금 등으로 구성됨에 따라, 자회사의 경쟁력 및 영업실적에 의해 회사의 경쟁력과 수익에 직접적인 영향을 받습니다. 금융지주회사의 영업수익 별 비중을 살펴보면, 2020년 기준 배당금수익은 89.4% 비중을 차지하고 있고 그 비중은 지속적으로 증가추세를 보여, 2023년 3분기말 기준 전체 영업수익에서 배당금이 차지하는 비중은 91.9% 수준입니다.
금융지주회사의 영업수익은 자회사로부터 배당금 의존도가 상당히 높고, 이에 따라 자회사의 경쟁력 및 영업실적의 중요성이 증가하고 있는 상황입니다.

[ 금융지주회사의 영업수익별 비중-별도기준]

(단위 : 백만원, %)

구분
2023년 3분기
2022년 3분기
2022년
2021년
2020년

실적
비중
실적
비중
실적
비중
실적
비중
실적
비중

영업수익
11,458,871
100.0
9,328,219
100.0
9,219,700
100.0
7,873,882
100.0
6,764,728
100.0

1. 이자수익
200,905
1.8
113,993
1.2
168,503
1.8
122,036
1.5
120,462
1.8

2. 유가증권평가 및 처분이익
168,414
1.5
39,991
0.4
62,276
0.7
22,223
0.3
12,091
0.2

3. 기타 금융자산(부채) 평가 및 처분이익
79,735
0.7
28,395
0.3
30,848
0.3
30,867
0.4
107,254
1.6

4. 대출채권평가 및 처분이익
1,397
0.0
246
0.0
2,493
0.0
173
0.0
7,126
0.1

5. 외환거래이익
139,028
1.2
395,483
4.2
143,015
1.6
155,321
2.0
102,848
1.5

6. 수수료수익
121,907
1.1
113,438
1.2
153,513
1.7
139,709
1.8
140,496
2.1

7. 배당금수익
10,527,070
91.9
8,210,671
88.0
8,479,259
92.0
7,210,436
91.6
6,053,361
89.4

8. 요구불상환지분관련이익
0
0.0
0
0.0
0
0.0
0
0.0
-
0.0

9. 기타 영업수익
220,415
1.9
426,002
4.6
179,793
2.0
193,117
2.5
221,090
3.3

(출처 : 금융통계정보시스템)

당사도 금융지주회사로 자체적인 영업활동을 하지 않으며, 수익창출은 배당수익 및 수수료수익에 의존하는 구조로 특히, 현금 창출의 상당 부분은 자회사로부터 배당수익을 통해 이루어지고 있습니다. 당사의 2018년 기준 배당금수익은 전체 영업수익의 75.6%로 높은 비중을 차지하고 있으며 2023년말 기준 배당금수익은 전체 영업수익의 83.0%를 차지하고 습니다. 당사의 2018년 이후 영업수익 내역은 아래와 같으며, 배당금수익은 전기의 실적을 통해 결정되기 때문에 수익 인식 시점과는시차가 있음을 유의하시기 바랍니다.

[ 당사 영업수익의 구성 및 추이 - 별도기준 ]

(단위 : 백만원, %)

구분
2023년
2022년
2021년
2020년
2019년
2018년

실적
비중
실적
비중
실적
비중
실적
비중
실적
비중
실적
비중

배당금수익
345,328
83.0
88,725
56.5%
195,623
76.8%
105,544
64.8
103,722
68.9
119,739
75.6

이자수익
9,895
2.4
4,354
2.8%
589
0.2%
531
0.3
1,097
0.7
841
0.5

수수료수익
56,130
13.5
54,537
34.7%
53,922
21.2%
53,004
32.6
41,916
27.9
32,312
20.4

기타영업수익
246
0.1
3,367
2.1%
4,279
1.7%
3,722
2.3
3,750
2.5
5,447
3.4

영업수익
416,172
100.0
157,123
100.0%
254,574
100.0%
162,801
100.0
150,484
100.0
158,340
100.0

주1) 배당금수익은 배당 받을 권리가 확정되는 시점을 기준으로 인식

(출처 : (주)메리츠금융지주 보고서 및 각 사업년도 사업보고서)

2017년부터 2023년말까지 당사가 자회사로부터 받은 배당금수익은 총 1조 712억원으로입니다. 주요 자회사(메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주))로부터의 배당금수익은 1조 350억원이며, 메리츠자산운용(주) 및 메리츠캐피탈(주)로부터의 배당금 수익 내역은 354억원입니다.

[ 당사 자회사의 배당에 관한 사항 - 별도기준 ]

(단위 : 백만원)

구 분
FY 2023
FY 2022
FY 2021
FY2020
FY2019
FY2018
FY2017

메리츠화재해상보험(주)
5,300
44,624
86,597
51,603
49,781
65,398
47,615

메리츠증권(주)
337,028
44,101
109,026
53,941
53,941
53,941
32,140

메리츠자산운용(주)
3,000
-
-
-
-
-
-

메리츠캐피탈(주)
-
-
-
-
-
-
32,400

메리츠대체투자운용(주)
-
-
-
-
-
-
-

메리츠비즈니스서비스(주)
-
-
-
-
-
400
350

합 계
345,328
88,725
195,623
105,544
103,722
119,739
112,505

주1) 배당금은 전기의 실적을 통해 결정되기 때문에 수익인식 시점과는 시차가 있음

주2) 2016년 11월 16일 당사의 자회사인 메리츠증권(주)와 메리츠캐피탈(주)는 포괄적 주식교환계약을체결하였으며 2017년 4월 28일에 포괄적 주식 교환이 이루어졌습니다. 이로 인해 당사의 메리츠캐피탈(주) 지분 100%를 메리츠증권(주)가 보유하게 되어, 2018년 3분기 기준 메리츠캐피탈(주)로 부터 수령한 배당은 존재하지 않으며 메리츠증권(주)로부터 수령한 배당이 증가하였습니다.

주3) 메리츠종합금융증권(주)는 2020년 4월 6일 메리츠증권(주)로 사명을 변경하였습니다.

(출처 : (주)메리츠금융지주 각 사업년도 사업보고서)

이처럼, 당사는 당사의 자회사인 메리츠화재해상보험(주)과 메리츠증권(주)으로부터의 배당금 비중이 높으며,
향후 자회사의 급격한 경영환경 악화로 인해 수익성이 저하되거나, 자본건전성 훼손 가능성이 있는 경우, 당사에 대한 배당 규모가 감소할 가능성을 배제할 수 없습니다. 이에 따라 경상적인 자금유입을 바탕으로 하는 이자비용, 판관비 등 경상경비 충당에 필요한유동성의 부족, 당사에 대한 배당금 지급 수요에 대한 불충족의 위험이 있습니다. 따라서 투자 시 당사 및 당사의 자회사들의 수익 구조에 대하여 충분히 검토하시고 투자 판단에 임하시기 바랍니다.

아. 자금세탁방지 의무 강화에 따른 위험
금융회사의 자금세탁방지 의무가 국제적으로 강화되고 있습니다. 최근 국제기구와 미국 금융당국의 검사 중점은 자금세탁방지체계의 형식적 준수가 아닌 실질적 운영 효과성을 집중적으로 평가하는 추세
입니다. 평가결과는 금융업의 대외경쟁력과 직결 되어 금융회사들 입장에서는 위협요인이며, 주요국의 제재조치 강화로 자금세탁규제 금융기관의 건정성을 악화
시킬 수 있습니다.

국제자금세탁방지기구(FATF: Financial Action Task Force)는 지난 1987년 G7 정상회의를 통해 설립된 기구로 한국 등 35개의 국가가 가입되어 있습니다. FATF(국제자금세탁방지기구)는 회원국들의 자금세탁방지제도가 국제기준에 부합하는지를 평가해 후속점검 및 제재조치를 부과할 수 있습니다. 실제로 지난 2월 아이슬란드가 정회원 국가 중 최초로 제재절차에 회부됐습니다. 향후 개선이 미흡하면 아이슬란드가 제재절차 진행 중임을 전 세계에 공표하게 됩니다. 이럴 경우 외환 거래시 가산금리가 붙거나 회원국과의 거래에서 불이익을 받을 수 있습니다.

금융회사의 자금세탁방지 의무가 국제적으로 강화되고 있습니다. 최근 국제기구와 미국 금융당국의 검사 포커스는 자금세탁방지체계의 형식적 준수가 아닌 실질적 운영 효과성을 중점 평가하는 추세입니다. 평가결과는 금융업의 대외경쟁력과 직결되어 금융회사들 입장에서는 위협요인입니다. FATF(국제자금세탁방지기구)가 제시하는 의무는 크게 다섯 가지로 ①고객 확인 ②기록보관 ③의심거래보고 ④의심거래보고 사실 누설금지 ⑤AML/CFT(자금세탁방지/테러자금조달금지) 감독·검사·제재 등입니다. 국내 금융권에선 『AML(Anti-Money Laundring)/CFT(Combating the Financing of Terrorism)(자금세탁방지/테러자금조달금지)』 체계 구축이 주요 과제로 부각되었습니다. 특히 시스템 미흡으로 거액의 벌금을 맞는 사례가 늘면서 이는 심각한 경영리스크로 인식되고 있습니다. 해외은행의 경우 이란 등 미국의 금융 제재를 받고 있는 소위 블랙리스트 국가와 금융 거래를 했다는 이유로 프랑스 BNP파리바은행과 영국 SC은행에 수조원의 벌금을 부과하는 등 미국 정부로 부터 제재조치를 부과 받았습니다. 또한 2014년부터 시작된 자금세탁방지기구(FATF: Financial Action Task Force) 4차 라운드에서는 새롭게 도입되거나 이전 라운드에 비해 강화된 기준이 이행되었기에 내년에는 한국도 수검대상인 만큼 철저한 준비가 필요합니다.국내 금융회사들이 국제기준에 부합하는 내부통제체계를 확립하지 못한다면 자금세탁규제 리스크에 선제적으로 대응하지 못할 뿐 아니라 금융회사의 건전성과 경영 안정성에도 직결됩니다. 따라서 국내외 금융사들은 어떤 전략으로 자금세탁방지 규제환경 변화에 대처하는지, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

2. 회사위험

가. 이중레버리지비율 및 부채비율에 따른 위험
당사는 금융지주회사로서, 금융감독원이 설정한 기준에 따라 이중레버리지비율 및 부채비율을 평가하여 경영등급을 부여받습니다.
당사의 2023년 3분기말 별도기준 부채비율 및 이중레버리지비율은 각각
36.1% 및
118.4%
이며, 이는 금융지주회사 경영등급상 각 "양호" 및 "우수" 에 해당
하는 수준입니다. 향후 자회사 지원을 위한 외부차입 및 추가 출자가 이루어질 경우 당사의 이중레버리지비율 및 부채비율이 상승할 가능성이 있으니
투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

당사는 금융지주회사로서 부채비율이 200%를 초과해서는 안되며, 이중레버리지비율이 취약등급(170% 미만) 또는 위험등급(170% 이상)에 해당될 경우 경영개선권고 등 규제 대상에 포함될 수 있습니다.

[「금융지주회사법」제35조(비은행지주회사의 부채비율) ]

비은행지주회사는 자본총액(재무상태표상의 자산총액에서 부채총액을 뺀 금액을 말한다. 이하 이 조에서 같다)의 2배를 초과하는 부채총액을 보유할 수 없다. 다만, 비은행지주회사로 설립될 당시에 자본총액의 2배를 초과하는 부채총액을 보유하고 있는 때에는 비은행지주회사로 설립된 날부터 2년간은 자본총액의 2배를 초과하는 부채총액을 보유할 수 있다.

(출처 : 국가법령정보센터)

[ 금융지주회사 경영등급 ]

구 분
1등급(우수)
2등급(양호)
3등급(보통)
4등급(취약)
5등급(위험)

부채비율
30% 미만
50% 미만
70% 미만
100% 미만
100% 이상

이중레버리지비율
120% 미만
130% 미만
150% 미만
170% 미만
170% 이상

(출처 : 금융감독원)

당사의 부채비율은 2022년 기준 66.0%로 3등급(보통)에 해당하며 2023년 3분기말 기준 36.1%로 2등급(양호)에 해당합니다. 이중레버리지비율은 2022년 기준 111%로 1등급(우수)에 해당, 2023년 3분기말 기준 118.4%로 1등급(우수)에 해당합니다. 이는 2023년 3분기말 기준 국내 금융지주회사의 평균 부채비율 및 평균 이중레버리지비율 보다 높은 편입니다.

[ 당사와 금융지주회사의 부채비율 및 이중레버리지비율 추이 ]

(단위 : %)

구분
FY2023.3Q
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018

당사
부채비율
36.1
66.0
45.4
26.9
33.0
33.4

이중레버리지비율
118.4
110.7
112.5
121.0
125.3
128.2

금융지주회사
부채비율
27.7
29.0
27.9
28.9
27.7
32.3

이중레버리지비율
112.2
114.3
116.4
118.5
119.7
122.9

주1) 부채비율 및 이중레버리지비율은 개별(별도)재무제표 기준

주2) 금융지주회사 통계작성 제외 및 포함 대상 : '19.12월 이후(우리금융지주 포함)

(출처 : 금융통계정보시스템)

당사는 상대적으로 높은 부채비율과 이중레버리지비율에도 불구하고 금융업을 영위하고 있는 주요 자회사의 특성상 유상증자 참여 등의 방법으로 자회사에 대한 지원을 지속하고 있습니다. 이에 따라
자회사에 대한 출자총액이 증가할 경우 이중레버리지비율이 상승할 수 있으며, 자회사 지원 자금 마련을 위해 타인자본을 조달할 경우 부채비율이 상승 요인이 됩니다.

[ 당사의 자회사 출자 현황 - 별도 기준 ]

(단위 : 백만원)

구 분
FY2023
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018
FY2017

메리츠화재해상보험㈜ (주1, 주7)
2,059,346
792,639
792,639
792,639
692,631
692,631
622,616

메리츠증권㈜ (주2, 주5, 주11)
2,261,085
991,738
991,739
991,739
791,739
791,739
791,739

메리츠자산운용㈜(주12)
-
-
12,130
12,130
12,130
12,131
12,131

메리츠비즈니스서비스㈜ (주8)
-
-
-
-
-
-
1,341

메리츠금융서비스㈜ (주6, 주9)
-
-
-
-
-
9,701
6,701

메리츠캐피탈㈜ (주3, 주5)
-
-
-
-
-
-
-

메리츠대체투자운용㈜ (주4, 주10)
5,000
5,000
5,000
5,000
5,000
5,000
5,000

합 계
4,325,431
1,789,377
1,801,508
1,801,508
1,501,500
1,511,202
1,439,528

주1) 당사는 종속기업인 메리츠화재해상보험(주)에 대한 안정적 경영권 강화 등의 목적으로2016년 05월 13일 중 보통주 4,375,000주(출자금액 700억)를 추가 취득하였으며, 그 결과 당사의 지분율은 50.01%에서 51.99%로 증가하였습니다.

주2) 당사의 종속기업인 메리츠증권(주)는 아이엠투자증권(주)와 2015년 5월 31일 기준으로 합병하였으며, 2015년 8월 중 주주배정 유상증자를 실시하였습니다. 당사는 유상증자시, 보통주 35,921,781주를 126,085백만원에 추가 취득하였습니다.

주3) 당사는 종속기업인 메리츠캐피탈(주)의 2014년 10월 중 유상증자에 참여하여 보통주 6,000,000주를30,000백만원에 취득하였으며, 2015년 중 3차례의 유상증자를 통해 총 보통주 7,200,000주를 90,000백만원에 추가 취득하였습니다

주4) 당사는 2016년 02월 05일 신설법인 설립을 위해 메리츠부동산자산운용(주)의 보통주1,000,000주(출자금액 50억)를 취득하였습니다.

주5) 2017년 4월 28일 포괄적 주식교환으로 당사의 메리츠캐피탈(주) 지분 100%를 메리츠증권(주)가 보유하게 되고, 메리츠증권(주)에 대한 당사의 지분율은 32.36%에서 44.53%로 증가 되었습니다.

주6) 당사는 종속기업인 메리츠금융서비스(주)의 2018년 3월 중 유상증자에 참여하여 보통주 300,000주를 3,000백만원에 취득하였습니다.(지분 100.0% 보유)

주7) 당사는 종속기업인 메리츠화재해상보험(주)에 대해 2018년 7월 중 유상증자(제3자배정)를 통해 보통주 3,342,000주(출자금액 70,015백만원)를 추가 취득하였으며, 그 결과 당사의 지분율은 51.99%에서 53.40%로 증가하였습니다.

주8) 당사는 2018년 중 메리츠비즈니스서비스를 매각예정자산으로 분류함에 따라 종속기업투자주식에서 제외시켰으며 2019년 01월 07일, 메리츠비즈니스서비스(주) 지분 매각을 완료하였습니다.(지분 0% 보유)

주9) 당사는 2019년 03월 27일, 메리츠금융서비스(주) 지분 매각에 따라 자회사에서 제외하였습니다.(지분 0% 보유)

주10) 메리츠부동산자산운용(주)는 전기 중 사명을 메리츠대체투자운용(주)로 변경하였습니다.

주11) 메리츠종합금융증권(주)는 2020년 4월 6일 메리츠증권(주)로 사명을 변경하였습니다.

주12) 2023년 3분기중 메리츠자산운용(주) 매각 완료하여 지배력 상실함에 따라 종속회사에서 관계(공동)기업으로 재분류하였습니다.

(출처 : (주)메리츠금융지주 각 사업년도 사업보고서)

당사는 자회사(증권신고일 현재 기준 손자회사) 메리츠캐피탈(주)에 2013년 800억원, 2014년 300억원 그리고 2015년 900억원의 유상증자를 통해 지분투자 하였으며, 2017년 04월 28일 포괄적 주식교환으로 당사의 메리츠캐피탈(주) 지분 100%를 메리츠증권(주)가 보유하게 되고, 메리츠증권(주)에 대한 당사의 지분율은 32.36%에서 44.53%(2017년 04월 28일 기준)로 증가 되었습니다. 또한, 당사는 2020년 6월 중 메리츠증권(주)에 2,000억원을 출자하였으며, 메리츠증권(주)에 대한 당사의 지분율은 47.06%(2020년 기말 기준)로 증가되었습니다. 2023년 04월 당사는 메리츠증권(주)를 완전 자회사로 편입하는 주식교환을 진행하였으며, 이를 통해 메리츠증권(주)에 대한 당사의 지분율은 100%(2023년 3분기말 기준)로 증가되었습니다.또한 당사는 메리츠화재해상보험(주)에 2016년 5월에 700억원, 2018년 7월에 700억원을 출자 및 2020년 11월 중 1000억원을 출자하였습니다. 2023년 02월 당사는 메리츠화재해상보험(주)를 완전 자회사로 편입하는 주식교환을 진행하였으며, 이
를 통해 메리츠화재해상보험(주)에 대한 당사의 지분율은 100%(2023년 3분기말 기준)로 증가되었습니다. 향후 규제변화 등의 이유로 주요 자회사가 자본 확충할 경우 이로 인해 당사의 재무 부담이 가중될 가능성이 존재합니다.당사가 보유한 자회사 주식의 가치, 자회사 배당 유입 등 경상적인 자금 창출능력에 기초한 현금흐름, 회사채 발행 여력 등을 함께 고려할 때 당사의 유동성 위험은 낮은 수준이나, 당사는 금융지주회사로서 메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주) 등의 자회사로부터의 배당금 유입과 수수료수입 등 경상적인 자금 유입을바탕으로 이자비용 및 판관비 등의 경상경비와 배당금 지급 수요를 충족시키는 수익구조를 가지고 있습니다. 따라서 자회사에 대한 대출 및 유상증자 참여 등의 지원 자금은 주로 타인자본 조달을 통해 충당할 것으로 예상됩니다. 향후
자회사에 대한 지원 자금조달로 인해 부채비율과 이중레버리지비율이 증가하고, 관련 규제의 제한을 받을 가능성이 존재하오니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

나. 수익성 변동 위험
당사는 2023년말 연결기준 총자산 약 103.2조원(전년 동기 대비 16.0% 증가), 당기순이익 약 2.2조원(전년 동기 대비 3.6% 증가) 규모의 순수금융지주회사로서
주요 자회사인 메리츠화재해상보험(주), 메리츠증권(주) 및 손자회사인 메리츠캐피탈(주)의 영업실적이 당사의 수익성에 영향을 미치게 됩니다. 따라서
당사 자회사의 영업실적에 대한 지속적인 모니터링이 필요한 바, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

당사는 순수금융지주회사로서 주요 자회사인 메리츠화재해상보험(주), 메리츠증권(주) 및 손자회사인 메리츠캐피탈(주)의 영업실적이 당사의 수익성에 영향을 미치게 됩니다. 따라서 당사 자회사의 영업실적에 유의하시기 바랍니다.
당사는 2023년말 연결기준 총자산 약 103.2조원(전년 대비 16.0% 증가), 당기순이익 약 2.2조원(전년 동기 대비 3.6% 증가)
을 기록하였습니다. 2023년말 기준 당사의 주요 자회사인 메리츠화재해상보험(주)와 메리츠증권(주)는 연결재무제표 기준 각각 1.57조원 및 5,900억원의 순이익을 달성하였습니다. 당사 연결대상 주요 종속기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다.

[ 2023년말 당사 종속기업의 요약 재무정보 - 연결기준 ]

(단위 : 백만원)

기업명
자 산
부 채
자 본
영업수익
당기순이익

메리츠화재해상보험㈜
39,525,209
34,046,676
5,478,533
10,933,502
1,567,162

메리츠증권㈜
63,629,088
57,530,695
6,098,393
47,448,296
589,966

메리츠자산운용㈜
-
-
-
7,751
1,247

메리츠대체투자운용㈜
23,633
6,182
17,451
8,387
2,084

(출처 : (주)메리츠금융지주 FY2023 사업보고서)

나-1. 메리츠화재해상보험(주)의 수익 변동성 위험 메리츠화재해상보험(주)의 전체 수입보험료에서 장기보험료가 2023년말 기준 84.2%를 차지하고 있습니다. 이에 따라
업계 장기보험 성장률의 둔화가 지속될 경우 메리츠화재해상보험(주)의 수익성이 악화될 가능성을 배제할 수 없습니다. 자동차보험의 경우, 자동차보험 손해율 안정화에 따라 자동차 보험료가 인하되었으며, 온라인채널을 통한 판매가 확대되면서 자동차보험의 가격 민감도가 높아지면서
자동차보험 원수보험료 성장성이 크게 둔화되었습니다. 이에 2022년말 기준 자동차보험 원수보험료는 전년 동기 대비 2.4% 증가하였으며,
2023년 3분기 기준 전년동기 대비 1.5% 증가하였습니다
.한편 온라인 채널을 통합
자동차보험 가입 증가에 따라 자동차보험의 가격 민감도는 더욱 높아지고 있으며, 향후 자동차 대수가 큰 폭으로 증가하지 않는 한 보험료 성장을 제한하는 요인이 될 수 있으며,
손해율이 추가적으로 상승하는 경우에는 손해보험사의 성장성과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있습니다.
향후 보험영업이익이 축소되거나 투자영업이익의 규모가 감소하여, 투자영업이익이 보험영업이익의 적자를 상쇄하지못하는 경우 메리츠화재해상보험(주)의 영업이익 및 당기순이익이 감소할 가능성이 존재하오니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

메리츠화재해상보험(주)는 2023년말 기준, 당사 원수보험료는 8조 3,462억원으로 전년동기대비 7.8% 증가했습니다. 당기순이익은 전기대비 3,088억원 증가한 1조 5,670억원을 기록하였습니다.

총자산은
39조
4,039억원으로 전기대비
7조
1,415억원 증가하였습니다
.

향후 장기보험의 성장성에 따라 수익성에 변동이 발생 가능할 수 있으니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

[ 메리츠화재해상보험(주) 보험종목별 수입보험료 내역 - 별도기준 ]

(단위 : 백만원, %)

구분
FY 2023
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018
FY2017
FY2016

금액
비율
금액
비율
금액
비율
금액
비율
금액
비율
금액
비율
금액
비율
금액
비율

화재
79,650
0.7
75,381
0.7
69,183
0.7
47,597
0.5
48,523
0.6
45,125
0.6
44,629
0.8
46,615
0.8

해상
58,660
0.5
55,581
0.5
50,081
0.5
62,270
0.7
47,914
0.6
53,634
0.8
53,430
0.9
56,003
0.9

자동차
751,116
6.7
800,541
7.5
772,020
7.7
675,222
7.4
622,875
7.7
748,997
10.6
774,237
12
718,830
12.0

보증
-
-
1
0.0
4
0.0
1
-
13
0.0
17
0.0
6
0.0
4
0.0

특종
797,893
7.1
640,634
6.0
528,819
5.3
473,079
5.2
470,972
5.8
436,005
6.1
435,297
6
360,432
6.0

해외원보험
6,337
0.1
9,550
0.1
7,426
0.1
11,800
0.1
8,965
0.1
10,695
0.2
9,592
0.2
9,746
0.2

외국수재
1,747
-
2,150
0.0
2,374
0.0
1,505
-
1,387
0.0
1,561
0.0
1,592
0.0
1,072
0.0

장기
9,498,201
84.2
9,052,942
84.4
8,517,882
84.8
7,798,173
85.1
6,770,065
83.9
5,700,744
80.4
5,001,193
78.5
4,702,105
78.5

개인연금
86,169
0.8
87,781
0.8
91,723
0.9
95,082
1
97,020
1.2
97,544
1.4
96,772
1.6
96,799
1.6

합계
11,279,773
100
10,724,561
100.0
10,039,512
100.0
9,164,729
100
8,067,734
100
7,094,322
100
6,416,676
100
5,991,606
100

(출처 : 메리츠화재해상보험(주) 각 사업년도 사업보고서)

국내 손해보험시장은 2023년 3분기말 기준 전체 원수보험료의 74.7% 수준을 차지하고 있는 장기보험의 성장 둔화로 인해 2013년부터 성장률이 5% 내외로 둔화되다 2023년 3분기말 기준 손해보험시장의 원수보험료는 전년 동기 대비 9.0% 성장하였습니다. 하지만, 성장률 둔화 추세가 향후에도 지속되고 장기보험 손해율이 상승한다면, 손해보험업계 성장에 제한요인이 될 수 있으며, 수익성에 부정적인 영향을 미칠
가능성을 배제할 수 없습니다.

[ 손해보험 보험종목별 원수보험료 규모 및 성장률 추이 ]

(단위 : 백만원,%)

연도
일반보험
자동차보험
장기보험
합계

원수보험료
성장률
원수보험료
성장률
원수보험료
성장률
원수보험료
성장률

FY2023.3Q
4,278,371
-55.8
15,831,780
1.5
59,402,278
24.6
79,512,429
9.0

FY2022.3Q
9,673,696
9.5
15,601,251
3.0
47,667,895
3.9
72,942,842
4.4

FY 2022
12,764,370
10.0
20,839,651
2.4
63,976,945
4.1
97,580,966
4.5

FY 2021
11,604,585
8.8
20,347,042
3.7
61,427,729
4.3
93,379,356
4.7

FY2020
10,669,173
8.3
19,612,844
11.6
58,914,562
4.5
89,196,579
6.4

FY2019
9,850,433
3.9
17,567,684
5.1
56,390,108
4.3
83,808,225
4.4

FY2018
9,476,947
6.3
16,720,193
-0.8
54,089,851
2.5
80,286,991
2.2

FY2017
8,911,729
4.8
16,857,293
2.8
52,788,679
2.2
78,557,701
2.6

FY2016
8,503,194
2.6
16,405,252
9.4
51,649,508
2.1
76,557,954
3.6

FY2015
8,287,900
1.8
14,991,429
10.7
50,601,177
4.3
73,880,506
5.2

FY2014
8,142,406
-0.3
13,548,421
5.2
48,512,732
5.3
70,203,559
4.6

FY2013
6,165,271
1.4
9,739,458
1.1
34,687,366
5.6
50,592,095
4.2

FY2012
8,077,294
11.7
12,841,610
-1.5
44,338,484
17.5
65,257,388
12.5

FY2011
7,228,736
14.9
13,042,900
5.1
37,723,888
23.1
57,995,524
17.5

주1) 일반보험 = 화재 + 해상 + 보증 + 특종

주2) 장기보험 = 장기 + 개인연금

주3) FY2013 원수보험료 및 비중은 2013년 04월 ~ 2013년 12월 실적 기준, 성장률은 전년 동기대비

(출처 : 손해보험협회 월간손해보험통계)

자동차보험시장의 성장에 영향을 주는 요인에는 자동차대수, 시장경쟁도, 사고발생률, 보험금원가(고가자동차 비중 등) 등이 있으며, 이 중 자동차대수, 사고발생률, 보험금원가는 자동차보험시장의 성장요인으로, 시장경쟁도 증가 등은 보험료 감소요인(자동차보험시장 성장 억제요인)으로 작용합니다.

[ 자동차보험시장 성장의 영향요인 ]

구분
세부항목

환경요인
자동차대수
경제성장, 인구규모, 고령화 등

시장경쟁도
정책ㆍ제도 변화 등

내부요인
사고발생률
유가, 주행거리, 운전자특성 등

보험금원가(사고심고)
임금, 인건비, 공임, 부품가격, 차량가격 등

[ 손해보험업계 자동차보험 성장률 ]

(단위 : 백만원)

구분
FY2023.3Q
FY2022.3Q
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018

원수보험료
15,831,780
15,601,251
20,839,651
20,347,042
19,612,844
17,567,684
16,720,193

경과손해율
80.7%
80.3%
80.6%
82.1%
83.4%
84.9%
82.6%

출처 : 손해보험협회, 금융감독원 금융통계정보시스템

보험연구원에서 2021년 7월 작성한 '2021년 수입보험료 수정 전망' 자료에 따르면 정비요금 증가, 추나요법의 건강보험 급여화 및 일용임금 인상 등 원가 상승 압력에 따른 자동차 보험료 인상 및 코로나19 이후 경기침체에 대응하기 위한 경기진작 조치의 일환으로 승용차 개별소비세가 인하 되면서 승용차 판매가 대폭 확대되는 추세를 보이며, 2021년 3분기 기준 자동차보험 원수보험료는 전년 동기 대비 3.8% 증가하였습니다. 한편, 보험연구원에서 2022년 7월 작성한 '2022년 수입보험료 수정 전망' 및 2023년 7월 작성한 '2023년 보험산업 수정 전망' 자료에 따르면 2022년 및 2023년의 경우, 자동차보험 손해율 안정화에 따라 자동차 보험료가 인하되었으며, 온라인채널을 통한 판매가 확대되면서 자동차보험의 가격 민감도가 높아지면서 자동차보험 원수보험료 성장성이 크게 둔화되었습니다. 이에 2022년말 기준 자동차보험 원수보험료는 전년 동기 대비 2.4% 증가하였으며, 2023년 3분기 기준 전년 동기 대비 1.5% 증가하였습니다.한편 온라인 채널을 통합 자동차보험 가입 증가에 따라 자동차보험의 가격 민감도는 더욱 높아지고 있으며, 향후 자동차 대수가 큰 폭으로 증가하지 않는 한 보험료 성장을 제한하는 요인이 될 수 있으며, 손해율이 추가적으로 상승하는 경우에는 손해보험사의 성장성과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있습니다.

한편, 메리츠화재해상보험(주) 보험영업부문의 경우 보험 합산비율은 FY2020 기준 약 104%, FY2021 기준 약 100%, FY2022 99%로 합산비율이 100%를 내외하고 있습니다. FY2020~FY2022 평균 약 4.3%의 운용자산이익률을 시현하며 당사는 꾸준이 영업이익을 시현하고 있습니다. 업계를 상회하는 당사의 운용이익률은 업계 대비 높은 자산운용률, 자산부채 듀레이션 매칭을 통한 안정성 추구와 메리츠금융그룹 매트릭스 조직을 활용한 자산운용 방식(메리츠증권, 메리츠자산운용, 메리츠화재의 성과형 자산에 대한 공통의 의사결정과정을 통한 공동 투자)으로 대출채권 등과 같은 비전통 투자자산으로의 저변 확대의 결과에 기인합니다. 또한 당사는 리스크관리위원회, 투융자심의위원회 등을 통하여 철저한 사전 심사와 사후 관리 등을 진행하고 있습니다. 그러나, 향후 정부의 대출규제 강화, 경기둔화 및 시장금리의 급격한 하락 등이 발생할 경우 당사의 운용수익률이 감소할 가능성이 존재하오니 투자 시 지속적인 모니터링이 필요합니다.

[ 메리츠화재해상보험(주) 및 손해보험업계의 경영효율지표 ]

(단위 : 백만원, %)

구 분
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018
FY2017

국내 손해보험사 평균(주1)
경과손해율
81
83
84
86
84
83

발생손해액
6,654,363
6,496,856
5,765,121
5,584,829
5,277,691
5,628,953

경과보험료
8,183,455
7,852,391
6,851,143
6,503,857
6,298,418
6,760,498

순사업비율
21
21
22
23
21
20

순사업비
1,726,309
1,642,890
1,501,994
1,492,702
1,346,592
1,378,185

보유보험료
8,240,329
7,924,795
6,982,783
6,581,842
6,318,535
6,799,856

합산비율(주2)
102
103
106
109
105
104

운용자산이익률
-
-
3
4
4
4

영업이익률
-
-
-
-
2
3

총자산순이익률
-
-
-
-
1
1

메리츠화재해상보험(주)
경과손해율
75
77
78
81
79
81

발생손해액
7,420,186
7,175,150
6,693,082
6,226,788
5,337,012
4,824,749

경과보험료
9,914,737
9,331,741
8,543,330
7,676,120
6,734,406
5,996,588

순사업비율
24
23
26
31
27
23

순사업비
2,375,982
2,162,696
2,241,760
2,368,259
1,791,262
1,386,958

보유보험료
9,943,322
9,399,258
8,599,890
7,605,798
6,740,889
6,055,404

합산비율(주2)
99
100
104
112
106
103

운용자산이익률
4
4
5
7
5
5

영업이익률
8
6
5
3
3
5

총자산순이익률
3
2
2
1
1
2

주1) 국내 손해보험사 평균은 10개 국내 일반 손해보험사(DB손해보험, 농협손해보험, 롯데손해보험, 메리츠화재해상보험, 삼성화재해상보험, 엠지손해보험, KB손해보험, 한화손해보험, 현대해상손해보험, 흥국화재해상보험)의 평균임

주2) 합산비율: 경과손해율+순사업비율

(출처 : 금융통계정보시스템)

나-2. 메리츠증권(주)의 수익 변동성 위험
메리츠종합금융증권(주)는 종금 라이센스가 만료됨에 따라 2020년 4월 6일 메리츠증권(주)로 사명을 변경하였습니
다.
메리츠증권(주)의 당기순이익 규모는 2015년까지 큰 폭으로 증가하였으며 ROA또한 상승하는 추세를 보였습니다. 2016년에는 증권업계가 전반적인 실적부진을 기록한 가운데 동사의 당기순이익 및 ROA 역시 하락하였습니다. 반면 FY2017 및 FY2018, FY2019에는 글로벌 경기의 회복기조 속에서 동사를 포함한 증권업계 전반의 순이익 및 ROA가 전년 동기대비 개선되는 흐름을 나타내었습니다. FY2019까지 동사의 당기순이익은 전년 동기 대비 27.8% 상승하였습니다. 그러나, 2020년 03월 WHO의 코로나19 팬데믹 선언과 함께 전세계 금융시장이 영향을 받게되자, 한국증시에 대한 외국인의 매도가 이어지며 2020년 03월 19일 종가 기준 코스피 1,457, 코스닥 428까지 급락하였으며 이후 코로나19의 국내 신규 확진자수의 감소에 따라 개인 매수세를 기반으로 2021년 06월 30일 종가 기준 KOSPI지수는 3,296.68, KOSDAQ 지수는 1,029.96으로 사상 최고 수준을 기록하는 등 주식시장의 호황기로 인해 FY2021.3Q 당기순이익은 전년 동기대비 41.0% 증가하였습니다. 코로나 종식 후 각국 정부 및 중앙은행의 적극적인 정책대응으로 예상보다 빠른 회복을 하며
FY2022년 연결기준 당기순이익은 8,281억원으로 전년 대비 5.8% 증가하였으나, 북미 부채한도 상향, 러시아-우크라이나 전쟁의 장기화, 지속되는 공급차질 및 금리 변동성등 경기에 대한 불확실성 공존으로 FY 2023년 연결기준 동사의 당기순이익은 5,900억원으로 전년동기 대비 28.8% 감소하였습니다. 메리츠증권(주)는 지점 축소 등 고객 영업망이 줄어들면서 위탁매매손익은 정체된 모습을 보이고 있으나, IB부문 사업 확대와 운용자산 증가로 우수한 수익성을 유지하고 있습니다. 별도 기준 2023년 3Q 메리츠증권(주)의 영업수익은 약 33조 8,630억원으로 전년 동기 대비 -19.3% 감소하였으며, 영업이익은 약 4,784억원으로 전년 동기 대비 -25.9% 감소하였습니다. 증권업종의 특성을 고려할 때, 메리츠증권(주)의 수익성은 국내 및 해외 경제동향, 주식 거래대금, 금리, 펀드설정 규모 등 개별 증권사가 통제할 수 없는 외부 거시경제 환경의 영향으로 악화될 가능성이 존재하오니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

메리츠종합금융증권(주)은 2020년 4월 6일 종금면허가 만료되어 사명을 메리츠증권(주)으로 변경하였습니다.
메리츠증권(주)의 당기순이익 규모는 2015년까지 큰 폭으로 증가하였으며 ROA또한 상승하는 추세를 보였습니다. 2016년에는 증권업계가 전반적인 실적부진을 기록한 가운데 동사의 당기순이익 및 ROA 역시 하락하였습니다. 반면 FY2017 및 FY2018, FY2019에는 글로벌 경기의 회복기조 속에서 동사를 포함한 증권업계 전반의 순이익 및 ROA가 전년 동기대비 개선되는 흐름을 나타내었습니다. FY2019까지 동사의 당기순이익은 전년 동기 대비 27.8% 상승하였습니다. 그러나, 2020년 03월 WHO의 코로나19 팬데믹 선언과 함께 전세계 금융시장이 영향을 받게되자, 한국증시에 대한 외국인의 매도가 이어지며 2020년 03월 19일 종가 기준 코스피 1,457, 코스닥 428까지 급락하였으며 이후 코로나19의 국내 신규 확진자수의 감소에 따라 개인 매수세를 기반으로 2021년 06월 30일 종가 기준 KOSPI지수는 3,296.68, KOSDAQ 지수는 1,029.96으로 사상 최고 수준을 기록하는 등 주식시장의 호황기로 인해 FY2021.3Q 당기순이익은 전년 동기대비 41.0% 증가하였습니다.코로나 종식 후 각국 정부 및 중앙은행의 적극적인 정책대응으로 예상보다 빠른 회복을 하며 FY2022년 연결기준 당기순이익은 8,281억원으로 전년 대비 5.8% 증가하였으나, 북미 부채한도 상향, 러시아-우크라이나 전쟁의 장기화, 지속되는 공급차질 및 금리 변동성등 경기에 대한 불확실성 공존으로 FY 2023년 3분기 누계 연결기준 동사의 당기순이익은 4,790억원으로 전년동기 대비 27.2% 감소하였습니다.
금융시장을 둘러싼 대내외 여건이 어려운 상황 속에서 부동산 시장 침체에 따른 영업환경 악화 지속 및 향후 발생 예상손실에 대한 충당금 적립 등으로 기업금융부문 실적이 크게 감소하였습니다.

2023년 연결기준 영업이익은 8,813억원, 당기순이익은 5,900억원으로 전년 대비 영업이익은 19.3%, 당기순이익은 28.8% 감소했습니다
.

이러한 증권업종의 특성을 고려할 때, 동사의 수익성은 국내 및 해외 경제동향, 주식 거래대금, 금리, 펀드설정 규모 등 개별 증권사가 통제할 수 없는 외부 거시경제 환경의 영향으로 악화될 가능성이 존재하오니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

[ 메리츠증권(주) 당기순이익 및 총자산순이익률 추이 - 연결기준 ]

(단위 : 백만원, %)

구 분
FY2023
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018
FY2017
FY2016

당기순이익
589,966
828,095
782,925
565,134
554,586
433,823
355,237
253,847

총자산
63,629,088
56,452,695
54,108,239
43,846,991
38,109,937
31,161,811
23,450,565
17,267,813

ROA

0.9
1.5
1.4
1.3
1.5
1.4
1.5
1.5

(주) ROA (Return on Assets) = (당기순이익/ 총자산) × 100

(출처 : 메리츠증권(주) 각 사업년도 사업보고서)

메리츠증권의 영업부문은 다음과 같이 구성되어 있습니다.1) Sales&Trading: 유가증권 및 파생상품의 매매ㆍ중개ㆍ대리 등2) 기업금융 및 IB사업: 기업자금조달 관련 자문 용역제공, 부동산 관련 신용공여 등3) 리테일사업: 위탁영업, 자산관리상품 판매 등4) 여신전문금융업: 시설대여업, 할부금융업, 신기술사업금융업, 팩토링,일반대출 등5) 기타 : 상기 부문 이외의 영업부문 및 본사관리부문 등영업부문별 재무정보는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
2023년

Sales&Trading
기업금융및IB사업
리테일사업
여신전문금융업
기타
연결조정
합 계

총수익
46,188,584,038
785,967,833
177,435,729
1,006,512,510
(82,821,142)
(491,551,224)
47,584,127,744

총비용
(46,023,734,436)
(665,285,647)
(165,318,535)
(725,859,212)
221,817,422
538,000,617
(46,820,379,791)

법인세비용차감전순손익
164,849,602
120,682,186
12,117,194
280,653,298
138,996,280
46,449,393
763,747,953

법인세비용(*1)
(38,208,117)
(27,971,187)
(2,808,470)
(63,078,244)
(59,097,648)
17,381,972
(173,781,694)

당기순이익(손실)
126,641,485
92,710,999
9,308,724
217,575,054
79,898,632
63,831,365
589,966,259

(*1) 연결기업의 당분기 법인세비용을 각 부문별 법인세차감전순손익 비율로 안분한 금액을 포함하고 있습니다. (이하 동일)

구 분
2022년

Sales&Trading
기업금융및IB사업
리테일사업
여신전문금융업
기타
연결조정
합 계

총수익
50,492,686,302
1,208,763,919
179,669,321
968,064,567
5,110,961,441
(763,724,915)
57,196,420,635

총비용
(50,319,098,653)
(798,454,355)
(178,467,514)
(630,982,182)
(4,585,983,695)
449,795,827
(56,063,190,572)

법인세비용차감전순손익
173,587,649
410,309,564
1,201,807
337,082,385
524,977,746
(313,929,088)
1,133,230,063

법인세비용(*1)
(38,557,930)
(91,139,476)
(266,950)
(82,661,093)
(89,827,487)
(2,682,042)
(305,134,978)

당기순이익(손실)
135,029,719
319,170,088
934,857
254,421,292
435,150,259
(316,611,130)
828,095,085

구 분
2021년

Sales&Trading
기업금융및IB사업
리테일사업
여신전문금융업
기타
연결조정
합 계

총수익
21,659,087,284
584,666,170
247,142,532
721,306,765
758,134,438
(569,143,373)
23,401,193,816

총비용
(21,219,171,734)
(100,744,729)
(135,601,062)
(446,262,878)
(828,610,969)
376,397,975
(22,353,993,397)

법인세비용차감전순손익
439,915,550
483,921,441
111,541,470
275,043,887
(70,476,531)
(192,745,398)
1,047,200,419

법인세비용(*1)
(106,658,720)
(117,328,068)
(27,043,532)
(53,703,746)
32,881,269
7,576,920
(264,275,877)

당기순이익(손실)
333,256,830
366,593,373
84,497,938
221,340,141
(37,595,262)
(185,168,478)
782,924,542

총자산
41,952,648,067
-
-
8,000,426,618
8,957,436,866
(4,802,272,438)
54,108,239,113

총부채
36,883,832,583
-
-
6,811,444,277
7,919,265,542
(2,840,717,715)
48,773,824,687

구 분
2020년

Sales&Trading
기업금융및IB사업
리테일사업
종합금융업
여신전문금융업
기타
연결조정
합 계

총수익
15,716,093,975
540,824,444
186,801,697
7,537,312
634,394,148
14,254,318
(413,501,291)
16,686,404,603

총비용
(15,524,935,627)
(247,869,590)
(159,045,304)
(6,942,221)
(453,828,467)
14,696,900
458,686,774
(15,919,237,535)

법인세비용차감전순손익
191,158,348
292,954,854
27,756,393
595,091
180,565,681
28,951,218
45,185,483
767,167,068

법인세비용(*1)
(50,517,893)
(77,419,910)
(7,335,251)
(157,266)
(46,710,204)
(17,003,895)
(2,888,206)
(202,032,625)

당기순이익(손실)
140,640,455
215,534,944
20,421,142
437,825
133,855,477
11,947,323
42,297,277
565,134,443

총자산
35,318,142,325
-
-
-
6,602,447,239
4,687,667,184
(2,761,265,546)
43,846,991,202

총부채
30,771,023,719
-
-
-
5,651,685,696
4,188,492,720
(1,552,993,906)
39,058,208,229

(출처 : 메리츠증권(주) 사업보고서)

메리츠증권(주)는 지점 축소 등 고객 영업망이 줄어들면서 위탁매매손익은 정체된 모습을 보이고 있으나, IB부문 사업 확대와 운용자산 증가로 우수한 수익성을 유지하고 있습니다. 부동산금융에서의 경쟁력을 바탕으로 금융자문수수료, 대출확약수수료 등 IB업무 관련 수수료 수익 기반이 확대되었으며 유가증권 투자규모와 기업 대출금이 증가하면서 금융부문 수익성 역시 상승 흐름을 보이고 있습니다.

[ 메리츠증권(주) 영업실적 추이 ]

(단위 : 백만원)

과 목
2023.3Q
2022.3Q
2022
2021
2020

영 업 수 익
33,862,970
41,967,177
56,163,952
22,594,773
15,943,746

1. 수수료수익
432,501
510,636
619,868
725,309
611,304

2. 금융상품평가및처분이익
2,128,308
3,346,573
3,330,679
2,446,962
2,437,981

3. 파생상품평가및거래이익
28,557,604
34,984,041
47,673,645
16,854,051
10,529,134

4. 이자수익
1,112,585
868,403
1,306,129
717,894
678,529

5. 대출채권평가및처분이익
344
1,095
889
2,014
1,602

6. 외환거래이익
1,351,229
1,945,416
2,626,842
1,186,965
1,365,087

7. 리스관련수익
-
-
-
-
473

8. 기타의영업수익
280,398
311,013
605,900
661,578
319,636

영 업 비 용
-33,384,550
-41,321,944
-55,138,602
-21,734,318
-15,291,457

1. 수수료비용
-36,710
-54,499
-70,863
-74,491
-40,411

2. 금융상품평가및처분손실
-2,629,667
-3,417,802
-3,788,461
-2,827,718
-2,825,431

3. 파생상품평가및거래손실
-28,077,054
-34,900,622
-47,242,854
-16,393,237
-9,999,238

4. 이자비용
-616,153
-349,335
-554,291
-225,979
-229,862

5. 대출채권평가및처분손실
-49,473
-
-12,094
-80
-17,819

6. 외환거래손실
-1,373,924
-1,940,392
-2,617,482
-1,207,817
-1,389,406

7. 판매관리비
-442,108
-520,438
-653,884
-692,631
-537,755

8. 리스관련비용
-
-
-
-
-145)

9. 기타의영업비용
-159,460
-138,855
-198,674
-312,366
-251,390

영 업 이 익
478,420
645,234
1,025,350
860,455
652,290

영 업 외 수 익
16,412
18,684
19,791
49,525
23,079

영 업 외 비 용
-72,668
-25,391
-56,493
-10,221
-99,270

법 인 세 비 용 차 감 전 순 이 익
422,164
638,526
988,648
899,759
576,099

법 인 세 비 용
-97,550
-169,768
-219,602
-218,149
-152,247

당 기 순 이 익
324,614
468,759
769,046
681,610
423,852

주) K-IFRS 별도 재무제표 기준

(출처 : 메리츠증권(주) 각 사업연도 사업보고서 및 분기보고서)

별도 기준 2023년 3Q 메리츠증권(주)의 영업수익은 약 33조 8,630억원으로 전년 동기 대비 -19.3% 감소하였으며, 영업이익은 약 4,784억원으로 전년 동기 대비 -25.9% 감소하였습니다. 증권업종의 특성을 고려할 때, 메리츠증권(주)의 수익성은 국내 및 해외 경제동향, 주식 거래대금, 금리, 펀드설정 규모 등 개별 증권사가 통제할 수 없는 외부 거시경제 환경의 영향으로 악화될 가능성이 존재하오니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.참고로 메리츠증권은 2018년 7월 30일 상환권 행사 가능 기간이 도래한 전환상환우선주 13,804,345주(1차 발행분), 2019년 7월 1일 상환권 행사 가능 기간이 도래한 전환상환우선주15,434,781주(2차 발행분), 2021년 6월 29일 상환권 행사 가능 기간이 도래한 전환상환우선주 28,252,562주(3차, 4차 발행분), 2022년 12월 29일 상환권 행사 가능 기간이 도래한 전환상환우선주 36,956,520주(5차, 6차, 7차, 8차 발행분)를 이익소각의방법으로 상환하였습니다.

나-3. 메리츠캐피탈(주)의 수익 변동성 위험
메리츠캐피탈(주)의 영업자산은 오토론, 오토리스 등 자동차금융을 중심으로 한 소비자금융자산과 기업일반대출, 부동산PF대출 등 기업금융자산으로 구성되어 있습니다.

오토론, 오토리스 등 자동차금융 부문은 경쟁이 치열한 부문이며, 메리츠캐피탈(주)의 경우 Non-captive 업체로 향후 수요 및 마진확보에 어려움을 겪을 가능성을 배제할 수 없습니다. 현재 업무비중이 가장 큰 자동차금융의 경우 회복이 지연되고 있으며 경기둔화로 부실자산의 발생 가능성이 높아지고 전기 대비 대손비용이 높아질 것으로 예상됩니다. 한편 메리츠캐피탈(주)는 당사의 권면보증부 자금조달에서 점차 자체신용도를 기반으로 한 외부자금조달을 늘려가고 있으며, 이에 따라 자본조달비용 증가로 수익성이 저하될 가능성이 존재합니다.

메리츠캐피탈(주)는 2012년 3월 20일 당사가 100% 출자하여 설립한 시설대여업 및 할부금융업을 주 업무로 하는 여신전문금융회사로서 사업경과 기간이 길지 않아 운용자산 관련 대손비용 부담이 제한적인 가운데, 동사의 지급보증을 통한 자금조달로 조달비용 부담이 상대적으로 낮아 FY2023 연결기준 ROA 2.5%를 나타냈습니다.메리츠캐피탈(주)는 당사의 신용도를 바탕으로 차입능력에 우위를 나타내고 있으나, 제조업 계열 할부사와 달리 자동차 업계와 같은 판매자와 직접적인 연계가 되어 있지않아 고객 확보는 쉽지 않은 상황입니다. 고금리로 인한 조달환경 악화, 대손비용 상승, 물가인상 압박 등의 금융시장환경 영향으로 FY2023말 기준 사업부문별 영업실적을 살펴보면 약 5조 4,546억원의 실적(전년동기대비 5.42% 감소) 중 리스실행이 4,740억원(전년동기 대비 34.88% 감소) 및 할부금융이(실행기준) 2,447억원(전년동기 대비 11.76% 감소)으로 감소하였으며, FY2023말 기준 전체 실적의 86.8%의 비중을 차지하고 있는 대출금이 4조 736억원(전년동기 대비 0.55% 감소)을 기록하며 전체적인 실적의 감소를 기인하였습니다.

[ 메리츠캐피탈(주) 사업부문별 실적 ]

(단위 : 백만원, %)

구 분
FY2023
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019

금액
구성비
금액
구성비
금액
구성비
금액
구성비
금액
구성비

리 스
473,935
8.7
727,773
12.6
801,243
14.5
537,140
12.8
612,481
15.7

할 부 금 융
244,709
4.5
277,336
4.8
38,959
0.7
22,774
0.6
73,992
1.9

대 출 금
4,735,960
86.8
4,762,291
82.6
4,667,205
84.7
3,625,135
86.6
3,208,878
82.4

합 계
5,454,604
100.0
5,767,400
100.0
5,507,407
100.0
4,185,049
100.0
3,895,351
100.0

(출처 : 메리츠캐피탈(주) 각 사업년도 사업보고서)

메리츠캐피탈(주)의 영업자산은 오토론, 오토리스 등 자동차금융을 중심으로 한 소비자금융자산과 기업일반대출, 부동산PF대출 등 기업금융자산으로 구성되어 있으며 특히 자동차금융의 비중이 빠르게 증가하고 았는 추세입니다. 다만, 해당 부분은 캐피탈사 간 경쟁이 치열하며, 메리츠캐피탈(주)의 경우 Non-captive 업체로서 안정적인 수요 및 마진확보가 어려울 수 있습니다. 또한 자동차 개별소비세 인하가 2016년 종료되고 이후 국내 경기가 빠르게 침체됨에 따라 자동차 수요가 감소하였습니다. 2018년 07월 자동차 개별소비세 인하를 재 도입하고 2019년 06월 까지인 자동차 개별소비세 인하를 다시 2019년 12월까지 연장도입하여 국내 자동차 판매량이 증가하고 있다고는 하나 국내외 경제의 둔화가 지속됨에 따라 자동차 판매량 및 보험 성장세(2018년 마이너스 성장) 가 둔화되어, 메리츠캐피탈(주)의 자동차금융부문 수익성이 감소할 가능성이 존재합니다. 메리츠캐피탈(주)는 전반적인 사업기반이 확대되고 상대적으로 운용수익률이 높은 기업금융 중심 사업구조가 지속되는 가운데 당사 권면보증부 자금조달로 조달비용 부담이 제한되고 사업경과기간이 길지 않아 운용자산 관련 대손비용 부담이 낮아 양호한 수익성을 보이고 있습니다. 그러나 향후 영업규모 확대와 더불어 자체 신용도를 기반으로한 외부 자금조달이 이루어질 가능성이 있으며, 이에 따른 조달비용 증가 가능성은 수익성 개선 폭을 제한할 가능성이 있습니다. 또한, 건설경기에 높은 민감도를 지니는 사업포트폴리오로 향후 경기회복 지연에 따른 건전성 저하위험에 대한 지속적인 모니터링이 필요합니다.한편, 메리츠캐피탈(주)는 2017년 4월 28일 포괄적 주식교환에 의해 당사의 자회사에서 메리츠증권(주)의 자회사로 변경되었으며, 따라서 메리츠캐피탈(주)의 수익성이 당사의 수익성에 미치는 영향은 포괄적 주식교환 이전과는 차이가 있습니다.

다. 자산건전성 관련 위험금융지주회사의 자산건전성은 자회사의 수익성뿐만 아니라 재무상황과도 밀접한 관계를 가지고 있습니다.
당사의 경우 주요 자회사인 메리츠화재해상보험(주), 메리츠증권(주)의 자산건전성이 큰 영향을 주고 있습니다.

자회사의 부실화는 지주회사에 부정적 영향을 줄 수 있으므로, 지주회사의 자산건전성은 자회사의 수익성뿐만 아니라 자회사의 재무 상황과도 밀접한관계를 가지고 있습니다. 당사는 자회사인 메리츠화재해상보험(주), 메리츠증권(주) 및 손자회사인 메리츠캐피탈(주)의 자산건전성이 당사의 자산건전성에 영향을 주고 있습니다. 한편, 당 금융그룹의 운용자산 포트폴리오가 부동산 관련 자산의 비중이 높아 향후 국내 부동산 경기 변화에 따른 건전성 저하 가능성이 존재합니다. 하지만 부동산 관련 여신의 경우, 각종 신용보강, 사업성 평가를 통한 LTV 관리와 적정 담보확보 등을 통해 최종 손실액은 일정 수준에서 통제가능할 것으로 예상됩니다. 따라서 투자 시 이에 대한 충분한 검토를 하시기 바랍니다.

다-1. 메리츠화재해상보험(주)의 자산건전성 관련 위험
메리츠화재해상보험(주)의 운용자산은

FY2023 3Q 기준 34.5조원으로, 이 중 국공채 등 실질적 무위험자산의 비중은 약 26.1% 수준(전기말 대비 6.21%p. 감소)이며, 운용자산의 8.98%를 차지하는 회사채 및 금융채는 우량채권 중심으로 구성되어 있습니다. 메리츠화재해상보험(주)의 가중부실자산비율은 0.20%로 업계평균 0.15% 보다 높은 수치를 보이고 있으나, 사전 리스크 심사 및 사후 리스크 관리 등을 바탕으로 관리를 지속하고 있습니다. 한편,

FY2023말 기준 메리츠화재해상보험(주)의 대출채권 가운데 중소기업이 차지하는 비중은 약 91.5% 수준으로 상당하여, 향후 국내외 경기의 급격한 변화 발생시 대기업 대비 상대적으로 급격한 경기변동에 취약한 중소기업의 경영환경악화로 대출채권 자산건전성 악화 및 대손충당금 적립의 필요규모가 증대될 가능성을 배제 할 수 없습니다. 따라서 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 메리츠화재해상보험(주)는 부동산, 선박, SOC 등에 투자시 SPC 등의 구조화기업을 활용하며, 직접적인 지배력이 없는 경우에 연결대상에 포함하지 않습니다. 메리츠화재해상보험(주)는 비연결구조화 기업에 대한 최대 손실 노출금액은

FY2023 3Q 기준 현재 전체 최대 손실노출금액은 20조 4,514억원이며, 이 가운데 부동산 금융과 투자펀드 및 투자신탁이 상당부분(98.1%)을 차지하고 있습니다. 경기 둔화, 가계부채 및 대출 규제 강화 등으로 향후 부동산 경기가 침체될 경우, 당사가 투자한 PF사업장 등이 부실화될 가능성을 완전히 배제하기는 어려운 상황입니다.
이처럼, 메리츠화재해상보험(주)의 비연결구조화기업의 지급 이행에 대한 문제 등이 발생하는 경우 당사의 추가적인 재무 부담으로 작용할 가능성이 존재합니다.

메리츠화재해상보험(주)의 FY2023 9월 기준 34.5조원에 이르고 있는 운용자산 중 국공채 및 특수채 등 실질적인 무위험자산의 비중은 26.10% 수준(전기 대비 6.21%p. 감소)이며, 운용자산의 8.98%를 차지하는 회사채 및 금융채는 우량채권 중심으로 구성되어 있어 채권운용에 따른 신용위험을 통제하고 있습니다.

[ 메리츠화재해상보험(주)의 운용자산 구성 ]

(단위 : 억원)

구분

FY2023 9월

FY2022

FY2021

FY2020

FY2019

FY2018
FY2017

규모
비중
규모
비중
규모
비중
규모
비중
규모
비중
규모
비중
규모
비중

운용자산
344,515
100.00%
297,275
100.00%
247,140
100.00%
220,066
100.00%
203,444
100.00%
181,759
100.00%
159,669
100.00%

현예금및예치금
7,015
2.04%
22,298
7.50%
5,097
2.06%
2,414
1.10%
4,088
2.01%
4,199
2.31%
3,798
2.38%

유가증권
206,410
59.91%
151,552
50.98%
149,687
60.57%
137,802
62.62%
136,134
66.91%
116,926
64.33%
100,093
62.69%

주식/출자금
2,905
0.84%
1,978
0.67%
1,846
0.75%
1,380
0.63%
940
0.46%
1,149
0.63%
1,121
0.70%

국공채/특수채
89,915
26.10%
96,060
32.31%
90,364
36.56%
82,014
37.27%
74,351
36.55%
62,728
34.51%
46,531
29.14%

회사채/금융채
30,952
8.98%
10,268
3.45%
10,223
4.14%
10,237
4.65%
11,079
5.45%
9,786
5.38%
9,291
5.82%

수익증권
60,274
17.50%
31,150
10.48%
30,796
12.46%
27,490
12.49%
24,301
11.94%
16,111
8.86%
14,509
9.09%

외화유가증권
11,075
3.21%
11,598
3.90%
16,458
6.66%
16,680
7.58%
24,952
12.27%
26,631
14.65%
27,923
17.49%

기타유가증권
94,899
27.55%
499
0.17%
0
0.00%
0
0.00%
510
0.25%
520
0.29%
717
0.45%

대출채권
121,167
35.17%
113,632
38.22%
82,954
33.57%
73,058
33.20%
56,091
27.57%
52,840
29.07%
47,853
29.97%

보험약관대출
8,238
2.39%
5,707
1.92%
5,834
2.36%
5,943
2.70%
6,425
3.16%
6,649
3.66%
6,150
3.85%

부동산
9,923
2.88%
9,792
3.29%
9,402
3.80%
6,791
3.09%
7,131
3.50%
7,794
4.29%
7,925
4.96%

안전자산비중
1,052
0.31%
1,241
0.42%
101,295
40.99%
90,371
41.07%
84,865
41.71%
73,576
40.48%
56,479
35.37%

주) 안전자산 = 현예금및예치금+국공채+특수채+보험약관대출

(출처 : 금융통계정보시스템, 증권신고서 제출일 기준 가장 최근 공표된 수치 사용)

FY2017 기준 메리츠화재해상보험(주)의 가중부실자산비율은 0.05%로 업계평균 0.11% 대비 양호한 수준을 기록하였습니다. 부실채권 정리 등의 노력과 철저한 사전 리스크 심사 및 사후 리스크관리 등을 바탕으로 메리츠화재해상보험(주)의 가중부실자산비율은 FY2019까지 약 0.05% 내외로 안정적인 모습을 보였습니다. FY2020 기준 메리츠화재해상보험(주)의 가중부실자산비율은 0.07%로 전년대비 소폭 상승하였지만, 업계평균 0.23% 보다 낮은 수치를 기록하였습니다. 허나, FY2021에서 FY2022까지 메리츠화재해상보험(주)의 가중부실자산비율은 0.18%(업계평균 0.13%)에서 0.24%(업계 평균 : 0.14%)로 상승하며 업계 평균 대비 높은 수준을 지속하고 있습니다. FY2023 3Q 기준 가중부실자산비율은 0.20%(업계 평균: 0.15%)로 높은 수준을 기록하였습니다.

[ 메리츠화재해상보험(주) 자산건전성 지표 ]

(단위 : %)

구분
FY2023.3Q
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018

가중부실자산비율
메리츠화재해상보험
0.20
0.24
0.18
0.07
0.05
0.05

업계평균
0.15
0.14
0.13
0.14
0.14
0.14

주) 11개 국내일반손보사 및 국내전업손보사, 외국손보사 평균

(출처 : 금융감독원 금융정보통계시스템)

메리츠화재해상보험(주)의 FY2023 3Q 기준 전체 운용자산 규모 대비 대출채권의 비중은 약 35.2%(12.1조원) 수준입니다. 대출채권 규모는 FY2018 기준 약 5조 1,554억원에서 FY2023말 기준 약 12조 4,254억원으로 그 규모가 지속적으로 증가하는 모습을 보이고 있으며, 그 중에서 중소기업에 대한 대출 비중이 FY2023말 기준 약 91.5% 수준으로 상당하여, 투자자의 유의가 필요합니다.

[ 메리츠화재해상보험(주)의 대출자산 규모 및 운용수익 현황 ]

(단위 : 백만원)

구 분
FY2023
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018

대출
기말잔액
12,425,423
10,270,696
7,861,167
7,028,392
5,338,596
5,155,447

운용수익
754,787
641,360
569,782
439,228
349,619
376,392

주1) 대출금 : 대손충당금, 이연대출부대손익 및 현재가치할인차금 차감 후

출처 : 메리츠화재해상보험(주) 사업보고서 및 분기보고서

[ 메리츠화재해상보험(주) 대출금 운용내역 ]

(단위 : 백만원, %)

구분
FY2023
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018
FY2017

금액
이익율
금액
이익율
금액
이익율
금액
이익율
금액
이익율
금액
이익율
금액
이익율

개인
789,985
2.75
431,409
2.98
919,615
3.84
835,136
4.51
983,696
4.75
1,606,845

4.58

1,253,731

3.92

기업
중소기업
11,371,339
6.99
9,736,610
7.86
6,848,026
7.90
5,787,832
7.08
4,181,186
7.05
3,334,810

8.77

2,940,825

11.13

대기업
264,099
14.7
102,677
5.02
93,526
9.04
405,424
5.73
173,714
5.96
213,792

10.59

590,736

8.51

합계
12,425,423
6.88
10,270,696
7.6
7,861,167
7.45
7,028,392
6.63
5,338,596
6.44
5,155,447

7.64

4,785,292

9.24

주1) 대출금 : 대손충당금, 이연대출부대손익 및 현재가치할인차금 차감 후

주2) 이익율 : 수익에서 비용을 차감한 이익율 개념

(출처 : 메리츠화재해상보험(주) 사업보고서 및 분기보고서)

FY2017 기준 중소기업에 대한 대출채권 비중은 전체의 약 61.5%에서 FY2018 기준 64.7%, FY2019 기준 78.3% 수준으로 지속적으로 상승하였으며, FY2020 기준 82.3% 수준으로 대출채권 내 비중확대는 지속되었습니다. FY2021 및 FY2022 기준 중소기업에 대한 대출비중은 각각 87.1% 및 94.8% 이며, FY2023 기준 91.5%입니다한편 최근 국내외 경기는 러시아-우크라이나 전쟁의 장기화, 북미 부채한도 상향, 지속되는 공급차질 및 인플레이션 우려 등으로 경기성장이 둔화되는 모습을 보이고 있습니다. 메리츠화재해상보험(주)의 대출채권 내 중소기업 비중의 추세적인 확대로 인해, 향후 국내외 경기의 급격한 변화 발생시 대기업 대비 상대적으로 급격한 경기변동에 취약한 중소기업의 경영환경악화로 대출채권 자산건전성 악화 및 대손충당금 적립의 필요규모가 증대될 가능성을 배제 할 수 없습니다. 따라서 투자자께서는 유의하시기 바랍니다메리츠화재해상보험(주)는 FY2023 3Q 기준 자산유동화 SPC, 부동산금융, 투자펀드 및 투자신탁, 선박금융 등의 성격을 지닌 다양한 구조화기업에 투자를 하고 있습니다. K-IFRS(한국채택국제회계기준)의 도입으로 일반 자회사 주식뿐만 아니라 주식 투자와 유사한 구조화기업에 대한 재무제표 연결 여부에 대한 검토가 필요하게 되었습니다. 연결 여부 검토대상 자산 내역 및 보유자산의 연결 판단 기준은 다음과 같습니다.

[ 연결 여부 검토대상 자산 내역 ]

구 분
정 의

1. SPC(Special Purpose Company, 특수목적회사) 자산

자산유동화 SPC

자산보유자에게서 자산을 매입해 이를 토대로 ABS를 발행하는 당사자. 투신, 증권, 은행신탁 등은 SPC를 설립해 이곳에 채권을 양도하고, SPC가 이것과 담보, ABS를 발행, 시장에 유통시키는 역할을 함.

PF SPC

PF(Project Financing, 자금을 빌리는 사람의 신용도나 다른 담보 대신 사업계획, 즉 프로젝트의 수익성을 보고 자금을 제공하는 금융기법)에서 사용되는 SPC예) PFV(Project Financing Vehicle, 프로젝트금융투자회사) : 대형 부동산 개발 사업을 효율적으로 추진하기 위해 설립하는 명목 회사

선박금융 SPC

실질적으로 해운회사가 선박을 담보로 선박확보자금을 마련하는 장기융자 기법에서 사용되는 SPC. 해운회사는 편의치적국에 SPC를 출자설립하고, SPC는 선박을 담보로 받은 대출금으로 선박을 건조 또는 매입한 후 해운회사와 체결한 장기용선계약을 통해 수취하는 용선료로 대출채권의 원리금을 상환함.

인수금융 SPC

금융기관이 발행시장에서 인수업자에게 증권을 인수하는 데 필요한 자금을 공급하는

인수금융에서 사용되는 SPC

2. 펀드 등

펀드

불특정 다수인으로부터 모금한 실적 배당형 성격의 투자기금

PEF(Private Equity Fund, 사모펀드)

소수의 투자자로부터 모은 자금을 주식, 채권 등에 운용하는 펀드. 사모펀드의 운용은 비공개로 투자자들을 모집하여 자산가치가 저평가된 기업에 자본참여를 하게 하여 기업가치를 높인 다음 기업주식을 되파는 전략을 취함.

투자조합

창업투자조합의 자금조성 방법의 한가지로 창업투자회사가 정부의 창업지원기금과 일반인을 조합원으로 참여시켜 결성함.

[ 보유자산의 연결 판단 기준 ]

구 분
판단기준
세부내역

1단계
힘(Power)의 보유
의사결정 권한을 실제 보유한 것으로 판단되는 경우 연결 대상에 포함

2단계
변동이익에 노출
투자에 관여함에 따라 수취하는 이익이 변동되는 경우 연결 대상에 포함

3단계
힘과 이익의 연관
의사결정에 의해 이익이 대부분 변동하게 될 경우 연결 대상에 포함

메리츠화재해상보험(주)는 해당 구조화기업의 의사결정에 대한 통제권을 행사할 수 없기 때문에 메리츠화재해상보험(주)의 연결대상에는 포함되지 않습니다. 메리츠화재해상보험(주)가 보유 중인 지분 중 지배력을 보유하지 아니한 비연결구조화기업의 성격, 목적과 비연결구조화기업의 자금조달 방법은 다음과 같습니다.

[ 비연결구조화기업에 대한 지분의 성격 ]

(기준일 : 2023년 09월 30일)
(단위: 백만원)

유형
목적
주요자본조달방법
총자산규모

자산유동화 SPC
자산유동화 및 증권화를 통한 자금 조달 등
ABL / ABCP 발행 등
695,500

부동산금융
부동산(사회간접자본시설 포함) 프로젝트개발 사업 추진 등
출자 및 차입, ABS 발행 등
55,590,974

선박금융 및 인수금융 등
선박확보자금 및 지분 인수를 위한 자금 조달 등
선박 건조,매입 등의 자금 상환과투자 및 회수
324,676

투자펀드 및 투자신탁
부동산신탁 및 펀드 운용 등
수익증권 발행 등
17,775,193

(출처 : 메리츠화재해상보험(주) 사업보고서 및 분기보고서)

메리츠화재해상보험(주)는 부동산금융에 대출채권 및 유가증권 형태로 총 11조 145억원을 투자하고 있으며, 유가증권 형태로 자산유동화 SPC 약 581억원, 투자펀드 및 투자신탁에 약 2조 4,815억원을 투자하고 있으며, 대출채권의 형태로 선박금융 및 인수금융에 약 3,247억원의 투자를 하고 있습니다. FY2023 3Q 기준 현재 전체 최대 손실노출금액은 20조 4,514억원이며, 이 가운데 부동산 금융과 투자펀드 및 투자신탁이 상당부분(98.1%)을 차지하고 있습니다. 세부내역은 아래와 같습니다.

[ 비연결구조화기업에 대한 위험 ]

(기준일 : 2023년 09월 30일)
(단위: 백만원)

구 분
자산유동화 SPC
부동산금융
선박금융 및인수금융 등
투자펀드 및투자신탁
합 계

자산
대출채권
-
11,014,591
324,676
-
11,339,267

유가증권
58,087
13,837
-
2,481,504
2,553,428

합 계
58,087
11,028,428
324,676
2,481,504
13,892,695

최대손실노출금액
보유자산
58,087
11,028,428
324,676
2,481,504
13,892,695

미실행신용공여
-
6,207,668
-
351,053
6,558,721

합 계
58,087
17,236,096
324,676
2,832,557
20,451,416

(출처 : 메리츠화재해상보험(주) 사업보고서 및 분기보고서)

비연결구조화 기업에 대한 투자 집행금액 가운데 부동산금융이 차지하는 비중은 76.7% 수준입니다. 메리츠화재해상보험(주)의 부동산금융 가운데 대부분은 PF대출로 구성되어 있으며, PF대출은 대부분 시공사의 책임준공이 전제되어 있으며, 신탁 1순위 우선수익권 등을 담보로 하고 있어 손실 발생 가능성이 제한적인 것으로 판단됩니다. 또한 메리츠화재해상보험(주)는 메리츠금융그룹 내 메리츠증권 및 메리츠대체투자운용 등 계열회사와의 연계영업을 통해 우량 물건을 선별적으로 수주하고 있어 사업장 대부분이 정상적으로 진행되고 있습니다. 그러나, 경기 둔화, 가계부채 및 대출 규제 강화 등으로 향후 부동산 경기가 침체될 경우, 메리츠화재해상보험(주)가 투자한 PF사업장 등이 부실화될 가능성을 완전히 배제하기는 어려운 상황입니다. 메리츠화재해상보험(주)의 비연결구조화기업의 지급 이행에 대한 문제가 발생하거나, 사업이 예정되로 진행되지 못하는 등의 사건이 발생할 경우 해당 투자금액에서 손실이 발생하여 메리츠화재해상보험(주)의 추가적인 재무 부담으로 작용할 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

다-2. 메리츠증권(주)의 자산건전성 관련 위험
메리츠증권(주)의 FY2023.3Q 기준 고정이하자산비율은 2.3%, 자기자본 대비 순요주의이하자산비율은 16.3%를 기록하고 있으며, 고정이하자산에 대한 충당금을 적립하여 충당금 Coverage Ratio는 76.4%를 기록하고 있습니다.

타 증권사 대비 대출업무와 대출확약이 부동산 PF 등 다소 위험도가 높은 부동산 여신 중심으로 구성되어 있어 국내 부동산 경기악화 시 우발채무의 현실화 및 자산건전성 저하가 빠르게 나타날 가능성이 있는 바, 부동산 사업에의 부실화 여부에 대한 지속적인 모니터링이 필요한 것으로 판단됩니다.

메리츠증권(주)는 전반적으로 신용위험에 대한 익스포져의 규모가 다소 높은 편입니다. 메리츠증권(주)는 고정이하자산 비율은 FY2023.3Q 기준 2.3%를 기록하고 있으며 고정이하채권에 대해서 충분한 수준의 충당금을 적립하여 충당금 Coverage Ratio는 76.4%, 순요주의이하자산은 자기자본의 16.3%를 나타내고 있습니다.

[ 메리츠증권(주) 및 금융투자업의 자산건전성 ]

(단위 : %, 억원)

구 분
FY2023.3Q
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018
FY2017

메리츠증권(주)
충당금/고정이하자산
76.4
61.9
45.8
56.3
112.2
118.4
190.5

순요주의이하자산/자기자본
16.3
5.3
11.5
12.9
3.6
-
-

고정이하자산 비중
2.3
2.4
4.0
3.5
1.6
1.4
0.8

업계 평균
충당금/고정이하자산
-
84.6
94.2
99.1
130.3
131.2
133.9

순요주의이하자산/자기자본
-
3.6
1.5
2.0
0.1
0.0
0.0

고정이하자산 비율
-
1.9
1.5
1.3
1.0
1.1
1.2

(주1) 충당금 Coverage Ratio = 충당금/고정이하자산

(출처: 나이스신용평가 2023.12.27 신용평가서)

FY2023.3Q 기준 메리츠증권(주)가 보유 중인 주요 약정금액은 한도대출 4.4조원, 대출확약 0.3조원 등 총 4.9조원의 규모입니다. 다양한 신용보강 수단 및 비교적 양호한 여신 대상 사업의 진행 상황 등을 감안할 때 ABCP 매입약정이 자산건전성에 미치는 영향은 제한적일 것으로 전망됩니다.

[ 메리츠증권(주) 약정 추이 - 연결기준 ]

(단위 : 백만원)

구 분
FY2023.3Q
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018

약정금액
약정잔액
약정금액
약정잔액
약정금액
약정잔액
약정금액
약정잔액
약정금액
약정잔액
약정금액
약정잔액

ABCP 매입약정(주1,3)
-
-
-
-
5,000
5,000
-
-
388,612
388,612
427,800
427,800

지급보증(주3)
18,430
18,430
19,345
19,345
19,272
19,272
-
-
-
-
-
-

증권인수약정(주3)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

조건부대출약정
-
-
-
-
-
-
125,000
125,000
331,200
331,200
-
-

조건부증권인수약정(주3)
230,000
230,000
-
-
34,215
34,215
-
-
20,500
20,500
191,300
191,300

한도대출(주3)
4,373,775
2,273,664
5,383,390
3,076,373
5,405,422
2,784,277
5,123,433
2,690,679
8,317,986
5,947,779
5,573,913
3,823,201

대출확약(주2, 3)
255,584
239,584
348,714
326,403
254,282
231,971
354,650
354,650
389,523
389,523
797,173
797,173

합 계
4,877,790
2,761,678
5,751,450
3,422,121
5,718,192
3,074,735
5,603,083
3,170,329
9,447,820
7,077,614
6,990,186
5,239,473

주1) 기업어음 중 시장 매출이 이루어지지 않은 잔여 기업어음에 대해 기초자산의 일정한 신용등급 유지 등을 조건으로 매입하는 유동성공여 약정입니다.

주2) 보고기간종료일 현재 대출확약 및 채권매입확약 등에 따라 대출 및 채권매입 등을 실행할 경우, 약정상 연결기업이 실행 또는 매입해야 하는 금액의 합계입니다.

주3) 보고기간종료일 현재 연결기업의 세부 약정내역은 다음과 같습니다.

(출처 : 메리츠증권(주)의 각 사업년도 사업보고서 및 분기보고서)

한편, FY2023.3Q 기준 대출채권은 장부금액 기준, 대출금 45.0%, 신용공여금 16.5%, 환매조건부채권매수 38.6% 등으로 구성되어 있습니다. 환매조건부채권매수와 신용공여금은 거래 특성상 리스크 발생가능성이 매우 제한적이나, 법인 및 개인사업자 대출, NPL매입채권 등의 대출금과 사모사채 등은 일정수준의 신용위험을 내재하고 있습니다. 더불어 최근 규모가 크게 증가한 ※미분양담보대출확약 또한 각 사업장의 분양 성과에 따라 우발채무의 현실화 가능성이 높아질 수 있으니, 투자 시 이점 유의하시기 바랍니다.

※미분양담보대출확약 미분양담보대출확약(미담확약)이란 준공후 아파트 등 미분양 물량이 생길 경우, 증권사 등 금융기관이 이를 담보로 자금을 대출해주겠다는 확약을 말한다.이 확약을 바탕으로 금융기관은 담보인정비율(LTV)의 50~60%만큼 프로젝트파이낸싱(PF) 대주단에 지급을 보증해주고 약 3%의 수수료를 받는다. 시공사가 전적으로 책임지는 PF보증구조에서 금융기관에 일정 책임을 지우는 다소 진보된 금융형태다. 담보물이 존재해야 하므로 책임준공이 전제조건이다.

[ 메리츠증권(주) 대출채권 분류 ]

(단위 : 천원)

계정과목
FY2023.3Q
FY2022

액면가액
대손충당금
장부금액
액면가액
대손충당금
장부금액

대출채권:
-
-
-
-
-
-

환매조건부채권매수(주1)
1,599,928,889
-
1,599,928,889
2,250,185,062
-
2,250,185,062

신용공여금
687,017,821
-1,524,177
685,493,644
1,277,368,901
-1,520,770
1,275,848,131

대여금
3,327,888
-68,673
3,259,215
3,257,895
-68,673
3,189,222

대출금
1,910,029,777
-44,605,766
1,865,424,011
2,377,490,203
-46,924,025
2,330,566,178

대지급금
3,636,044
-3,636,044
-
3,636,044
-3,636,044
-

이연대출부대손익
-10,939,890
-
-10,939,890
-14,779,908
-
-14,779,908

합 계
4,193,000,529
-49,834,660
4,143,165,869
5,897,158,197
-52,149,512
5,845,008,685

주1) 보고기간종료일 현재 특정금전신탁에 편입된 환매조건부매수 600,000백만원(전기말 450,410백만원)이 포함되어 있으며, 전기말에는 자사주신탁에 편입된 환매조건부매수 328백만원이 포함되어 있습니다.

(출처 : 메리츠증권(주) 연결검토보고서)

상기한 바와 같이 메리츠증권(주)는 타 증권사 대비 부동산 PF 등 다소 위험도가 높은 부동산 여신 중심의 대출업무와 대출확약의 비중이 높아 부동산 경기 침체 시, 우발채무의 현실화로 동사의 자산건전성에 부정적인 영향을 미치고 당사의 수익성 악화를 초래할 가능성이 존재합니다. 투자 시 이 점 유의하시기 바랍니다.

다-3. 메리츠캐피탈(주)의 자산건전성 관련 위험
메리츠캐피탈(주)의 2023년 3분기말 기준 자산건전성 분류 총채권 6조 7,659억원 중 고정이하여신은 3,584억원(5.3%)이며, 고정이하여신 대비 70.8%의 대손충당금을 적립하고 있습니다.

고정이하여신비율은 2022년 기준
1.1%에서 2023년 3분기말 기준 5.3%로
증가하였으며, 연체채권비율도
2022년 기준 1.8%에서 2023년 3분기말 기준 5.4%로 증
가하였습니다. 메리츠캐피탈(주)의
기업대출자산은 부동산 경기 등에 따른 건전성 저하 가능성이 존재하는 만큼 자산건전성에 대한 지속적인 모니터링이 필요한 바, 이 점 유의하시기 바랍니다.

메리츠캐피탈(주)의 2023년 3분기말 기준 자산건전성 분류 총채권 6조 7,59억원 중 고정이하여신은 3,584억원으로 총채권 중 고정이하여신이 차지하는 비율은 5.3%입니다. 2022년 고정이하여신비율 1.1%에서 2023년 3분기말 기준 5.3%로 고정이하여신비율이 증가하였습니다. 또한 연체채권비율도 2022년 기준 1.8%에서 2023년 3분기말 기준 5.4%로 증가하였습니다. 기업대출의 경우 부동산 경기 등에 따른 건전성 저하 가능성이 존재합니다.

[ 메리츠캐피탈(주) 자산건전성 지표 ]

(단위 : 억원, %)

구분
FY2023.3Q
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018
FY2017

총채권
67,659
67,806
65,966
50,498
50,320
47,482
39,193

고정이하여신
3,584
773
745
1,488
1,593
1,153
647

고정이하여신비율
5.3
1.1
1.1
3.0
3.2
2.4
1.7

대손충당금 적립액
2,539
1,554
1,185
1,384
1,382
1,085
731

대손충당금적립율(고정이하여신대비)
70.8
201.0
159.0
93.0
86.8
94.1
113.0

연체채권비율
5.4
1.8
1.0
2.3
2.4
2.6
1.6

(출처 : 금융통계정보시스템)

라. 유동성 관련 위험
FY2023 별도기준 당사의 차입부채는 약 1조 2,388억원입니다. 자회사 지원을 위한 차입부채 증가로 인해 이자비용이 증가하는 등 유동성 측면에서 부담요인이 존재합니다. 따라서, 당사의 유동성 위험을 검토하기 위해서는 주요 자회사인 메리츠화재해상보험(주), 메리츠증권(주) 및 손자회사인 메리츠캐피탈(주)의 유동성위험에 대한 검토가 필요합니다.

FY2023 별도기준 당사의 차입부채는 총 1조 2,388억원으로 회사채로 구성되어 있습니다. 회사채로 조달한 자금은 메리츠화재해상보험(주)과 메리츠증권(주) 지분 매입과 메리츠캐피탈(주) 출자 등에 사용되었습니다.

[ 당사 차입부채 내역 - 별도기준 ]

(단위 : 백만원, %)

구 분
발행일
만기일
이자율(%)
금 액
비 고

차입금

CP
2023.04.25
2024.03.29
4.05
50,000
만기일시상환

CP
2023.08.02
2024.03.29
4.42
200,000
만기일시상환

소 계
250,000

사채

제9회 무보증사채
2019.11.28
2024.11.28
2.04
40,000
만기일시상환

제11회 무보증사채
2021.04.22
2024.04.22
1.60
100,000
만기일시상환

제12회 무보증사채
2021.08.06
2024.08.06
1.92
100,000
만기일시상환

제13-1회 무보증사채
2021.12.07
2024.12.06
2.60
130,000
만기일시상환

제13-2회 무보증사채
2021.12.07
2026.12.07
2.64
70,000
만기일시상환

제14-1회 무보증사채
2022.07.25
2025.07.25
4.75
228,000
만기일시상환

제14-2회 무보증사채
2022.07.25
2027.07.23
4.91
22,000
만기일시상환

제15-1회 무보증사채
2022.10.07
2024.04.05
5.87
150,000
만기일시상환

제15-2회 무보증사채
2022.10.07
2024.10.07
6.06
116,000
만기일시상환

제15-3회 무보증사채
2022.10.07
2025.10.02
6.18
34,000
만기일시상환

사채할인발행차금
(1,191)

소 계
988,809

합 계
1,238,809

(출처 : (주)메리츠금융지주 FY2023.3Q 보고서)

당사는 자체 사업을 영위하지 않는 순수금융지주회사로서 자회사로부터의 배당수익을 주요 자금조달원으로 하며, 추가적으로 필요한 자회사 지원자금과 통상경비는 채권발행 등을 통해 충당하고 있습니다. 당사는 비용 부담과 함께 레버리지 상승으로 이자비용이 발생하는 가운데 배당금 지급 부담이 존재하는 반면, 자회사의 업종 특성 및 지분율 등을 고려할 때 주요 상장 자회사로부터의 배당유입이 큰 폭으로 증가하기는 어려울 전망입니다.

한편 2017년 4월 28일 포괄적 주식교환으로 메리츠캐피탈(주)가 메리츠증권(주)의 자회사로 편입됨에 따라, 메리츠캐피탈(주)로부터의 배당금은 감소하였으나 메리츠증권(주)에 대한 지분율 상승으로 메리츠증권(주)로부터의 배당금은 증가하였습니다.

[ 당사 자회사로부터의 배당수익 유입 내역 ]

(단위 : 백만원)

구 분
FY2023
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018

메리츠화재해상보험(주)
5,300
44,624
86,597
51,603
49,781
65,398

메리츠증권(주)
337,028
44,101
109,026
53,941
53,941
53,941

메리츠자산운용㈜
3,000
-
-
-
-
-

메리츠비즈니스서비스(주)
-
-
-
-
-
400

메리츠캐피탈(주)
-
-
-
-
-
-

합 계
345,328
88,725
195,623
105,544
103,722
119,739

주1) 2016년 11월 16일 당사의 자회사인 메리츠증권(주)와 메리츠캐피탈(주)는 포괄적 주식교환계약을체결하였으며 2017년 4월 28일에 포괄적 주식 교환이 이루어졌습니다. 이로 인해 당사의 메리츠캐피탈(주) 지분 100%를 메리츠증권(주)가 보유하게 되어, 2018년 3분기 기준 메리츠캐피탈(주)로 부터 수령한 배당은 존재하지 않으며 메리츠증권(주)로부터 수령한 배당이 증가하였습니다.

주2) 메리츠종합금융증권(주)는 2020년 4월 6일 메리츠증권(주)로 사명을 변경하였습니다.

주3) 메리츠자산운용은 2023년 3분기 중 지분을 모두 매각하여, 특수관계자에서 제외되었습니다.

주4) 2019년 1월 7일, 메리츠비즈니스서비스(주) 지분 매각에 따라 자회사에서 제외되었습니다.

(출처 : (주)메리츠금융지주 분기보고서 및 각 사업년도 사업보고서)

한편,
배당금 요구 수준과 배당금 유입 규모의 갭은 유동성 측면에서 부담요인으로 작용할 가능성이 있으며, 자회사 지원을 위한 차입부채 증가로 인해 이자비용이 증가하는 등 유동성 측면에서의 부담요인이 존재하고 있습니다. 따라서, 당사의 유동성 위험을 검토하기 위해서는 주요 자회사인 메리츠화재해상보험(주), 메리츠증권(주) 및 손자회사인 메리츠캐피탈(주)의 유동성 위험에 대한 검토가 필요합니다.

라-1. 메리츠화재해상보험(주) 유동성 관련 위험
메리츠화재해상보험(주)의 2022년 기준 현금수지차비율은 45.8%로 국내일반손해보험사 대비 19.9%p 높으며, 유동성 비율은 2022년 기준 1,008.2% 및 2023년 3분기 기준 692.0%로 손해보험업계 평균인 546.9% 및 437.6%보다 각각 461.3%p 및 254.4%p 높은 수치를 나타내고 있습니다.
단기적으로 보험금 지급이 급증할 수 있는 손해보험사의 특성상 유동성 위험은 항상 존재하고 있으니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

2022년 기준 메리츠화재해상보험(주)의 보유보험료 중 현금수지부분을 나타내는 현금수지차비율은 45.8%로 국내일반손해보험사 대비 19.9%p 높은 바, 원수보험료의 지속적인 성장에 따라 보험 관련 현금흐름이 우수한 편으로 파악됩니다. 또한, 유동성 비율은 2022년 기준 1,008.2% 및 2023년 3분기 기준 692.0%로 일반손해보험사 평균인 546.9% 및 437.6%보다 각각 461.3%p 및 254.4%p 높은 수치를나타내고 있습니다.

[ 메리츠화재해상보험(주) 및 국내일반손해보험사 유동성 지표 추이 ]

(단위 : 백만원, %)

구분
FY2023.3Q
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019

메리츠화재
국내일반손해보험사
메리츠화재
국내일반손해보험사
메리츠화재
국내일반손해보험사
메리츠화재
국내일반손해보험사
메리츠화재
국내일반손해보험사

현금수지차비율
-
-
45.8
25.9
44.0
29.6
44.2
30.3
46.7
32.0

현금수지차
-
-
4,550,924
1,952,032
4,136,039
2,145,450
3,804,153
2,114,545
3,554,283
2,108,469

보유보험료
-
-
9,943,322
7,539,046
9,399,258
7,251,207
8,599,890
6,982,783
7,605,798
6,581,842

유동성비율
692.0
437.6
1,008.2
546.9
129.2
157.4
111.2
153.1
84.8
127.2

유동성자산
10,248,866
5,965,824
13,608,313
6,742,564
1,654,466
1,753,522
1,353,635
1,651,067
865,327
1,258,461

평균지급보험금
1,480,973
1,363,380
1,349,787
1,232,978
1,280,146
1,113,764
1,217,143
1,078,138
1,020,663
989,555

주1) 현금수지차비율의 경우, 2022년말 기준 집계된 수치가 금융통계정보시스템상 조회 가능한 최신 자료

(출처 : 금융통계정보시스템)

메리츠화재해상보험(주)는 보험계약 기간에 걸쳐 유입되는 원수보험료를 통한 자금 유입기반을 보유하고 있어, 원수보험료 성장세가 지속되는 한 유동성 리스크가 현실화 될 가능성은 낮은 편이며, 유사시 유동화가 가능한 시장성 유가증권 비중이 높아 유동성 위험은 낮다고 판단됩니다.

하지만
,
단기적으로 보험금 지급이 급증할 수 있는 손해보험사의 특성상 유동성 위험은 항상 존재하고 있으니, 투자 시 지속적인 모니터링을 하시기 바랍니다.

라-2. 메리츠증권(주) 유동성 관련 위험
메리츠증권(주)는 2023년 3분기 기준 유동성비율(잔존만기 3개월 기준)이 121.9%로 증권업계 평균 116.3%보다 소폭 높은 수준을 기록하고 있습니다. 메리츠증권(주)의 차입부채는 2023년 3분기말 별도기준 27.6조원으로 총자산 대비 57.0%를 차지하고 있습니다.
러시아-우크라이나 전쟁의 장기화, 지속되는 공급차질, 금리 변동성의 영향 등으로 향후 경제부진이 가시화될 수 있으며, 거시경제환경의 변동으로 인해 금융투자업 전반의 영업실적 및 수익성에 부정적인 영향을 끼칠 수 있으니 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

메리츠증권(주)는 2023년 3분기 기준 유동성비율(잔존만기 3개월 기준)이 121.9%로 증권업계 평균 116.3%보다 소폭 높은 수준을 기록하고 있습니다.

[ 메리츠증권(주) 유동성 지표 추이 ]

(단위 : 억원, %)

구분
FY2023.3Q
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018

유동성자산(A)
224,052
255,542
237,531
203,562
181,474
137,363

유동성부채(B)
183,868
198,279
187,947
156,296
127,104
97,556

유동성 비율(A/B)
121.9
128.9
126.4
130.2
142.8
140.8

업계 평균
116.3
123.3
127.4
127.0
133.2
132.7

주1) 유동성자산 및 유동성부채는 잔존만기 3개월 이내

(출처 : 금융감독원 금융통계정보시스템)

메리츠증권(주)의 차입부채는 2023년 3분기말 별도기준 27.6조원으로 총자산 대비 57.0%를 차지하고 있습니다.

[ 메리츠증권(주) 유동성 지표 추이 ]

(단위 : 천원, %)

구 분
FY2023.3Q
FY2022

차입처(인수처)
이자율(%)
장부금액
장부금액

차입금:

기업어음 발행
부국증권 외
1.847~5.10
1,290,000,000
2,346,000,000

기업어음 발행(ABCP)
신한투자증권 외
2.45~7.00
2,142,900,000
1,432,420,000

환매조건부채권매도
한국은행 외
2.256~4.300
11,568,839,040
13,844,679,977

환매조건부채권매도(외화)
국민은행 외
4.15~5.70
894,375,659
955,675,789

증금차입금
한국증권금융
3.95~4.46
410,836,435
512,289,494

기타
한국캐피탈 외
7.91~8.95
1,380,071,400
1,634,261,674

소 계
17,687,022,534
20,725,326,934

사채:

전자단기사채 발행
현대차증권 외
3.60~6.86
2,476,900,000
2,769,020,000

무보증사채
케이비증권 외
1.55~6.93
7,420,590,795
6,787,010,542

소 계
9,897,490,795
9,556,030,542

합 계
27,584,513,329
30,281,357,476

(출처 : 메리츠증권(주) 분기보고서)

코로나19 종식 이후 각국 정부 및 중앙은행의 적극적인 정책대응으로 예상보다 빠른 경기를 회복하며 펜트업 모멘텀 현상으로 민간소비가 증대 현상이 발생했음에도 불구하고 러시아-우크라이나 전쟁의 장기화, 지속되는 공급차질, 금리 변동성 등 경기에 대한 불확실성 공존을 경기 성장성에 부정적인 요인에 기여할 수 있습니다.따라서, 국내외 경제상황의 변동성 확대는 유동성 축소와 자금이탈 가능성 확대, 투자심리 위축 등으로 이어져 금융투자업 전반의 영업실적 및 수익성에 부정적인 영향을 끼칠 수 있습니다.

라-3. 메리츠캐피탈(주) 유동성 관련 위험

메리츠캐피탈(주)는 2023년 3분기말 기준 유동성 비율은 159.9%이며, 당사로부터 회사채 및 CP에 대한 권면보증(한도 1조원)을 받고 있어 유동성 대응능력은 양호한 것으로 판단됩니다. 다만, 대외적인 경제여건 악화로 인해

메리츠캐피탈(주)가 보유한 대출채권 등 자산에 부실이 발생할 경우, 유동성이 악화될 가능성은 존재하니 유의하시기 바랍니

다
.

메리츠캐피탈(주)의 2023년 3분기말 기준 유동성 비율은 159.9%을 기록하고 있습니다. 차입부채는 원금 기준 회사채 5조 2,480억원 및 차입금 1조 3,483억원으로 구성되어
있으며 당사는 메리츠캐피탈(주)의 회사채 및 CP에 대한 권면보증 한도 1조원을 제공하고 있습니다.

[ 메리츠캐피탈(주) 유동성 지표 추이 ]

(단위 : 백만원, %)

구분
FY2023.3Q
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019

원화 유동성 비율
159.9
272.9
190.0
147.5
105.0

유동성자산
2075092
2,572,250
1,538,118
1,476,920
885,543

유동성부채
1298119
942,554
809,634
1,001,255
843,637

(출처 : 금융감독원 금융통계시스템)

메리츠캐피탈(주)는 당사의 권면보증을 통한 자금조달이 지속되고 있는 점, 자산유동화를 통해 재무적 융통성을 보완하고 있으며, 보유 유동성 및 운용자산으로부터의 향후 현금흐름 등을 고려할 때 실질 유동성 대응능력은 양호한 것으로 판단됩니다.다만, 글로벌 금융시장의 불확실성이 국내 금융기관 및 국내경제에 부정적 영향 등으로 메리츠캐피탈(주)의 유동성 위험 및 자산의 신용위험에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 존재합니다. 투자 시 이 점 유의하여 주시기 바랍니다.

마. 자회사의 자본적정성 변동 위험당사의 주요 자회사인 메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)의 자본적정성이 악화될 경우 당사에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 따라서 당사 자회사의 영업실적에 대한 지속적인 모니터링이 필요합니다.

마-1. 메리츠화재해상보험(주)의 자본적정성 변동 위험
FY2023년 3분기 기준 메리츠화재해상보험(주)의 新지급여력제도(K-ICS) 방식으로 산출된 지급여력비율은 230.8%를 기록하는 등 보험업법상 권고비율을 상회하여 양호한 수준을 지속하고 있습니다. 장기간 흑자기조를 통해 누적된 자기자본과 우수한 자본관리능력을 통해 일정 수준 이상의 자본적정성을 유지할 것으로 전망하나,
새로운 회계기준(IRFS17) 및 지급여력비율(K-ICS)이 도입됨에 따라, 가용자본의 전반적인 자본성 요건이 강화되고 요구자본 수준이 확대될 가능성이 높게 예상되며, 신제도 도입의 과도기인 점을 감안하여 회사의 K-ICS비율 및 변동 수준 등 전반적인 자본적정성 관리 수준에 대한 모니터링이 필요할 것으로 보입니다.
향후 IRFS17 및 K-ICS 뿐만 아니라 감독당국이 건전성 규제를 추가로 강화하는 제도를 도입하거나, 예상치 못한 영업 환경의 저하, 대내외 이슈로 인한 금리의 급격한 변동 등이 발생할 경우 수익성 저하에 따른 재무 비율 악화 등으로 인해 지급여력비율에 부정적인 영향이 발생할 가능성을 배제할 수 없습니다. 이로 인해
당사의 지급여력비율이 100%를 하회하게 될 경우 보험업감독규정에 의해 금융당국으로부터 경영개선권고를 받을 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

RBC비율은 보험위험, 이자율 변동위험, 자산운용 상의 위험 등을 포괄하여 필요자본(지급여력기준금액)을 측정하고, 필요자본 대비 실제 보유자본(지급여력금액)을 계산한 비율입니다. 또한, RBC비율은 보험료, 보험금, 책임준비금을 일정 비율로 단순화하여 보험위험만을 반영한 기존의 지급여력기준금액과 달리 금리리스크, 신용리스크, 시장리스크 등 다양한 위험에 대비한 손실흡수능력을 포함한 지표입니다.

1999년부터 운용 중이던 EU방식의 단순한 지급여력제도를 전면 개편하여 2009년 RBC제도를 도입하였으며, 2년간의 시범운용을 거쳐 2011년 4월부터 본격적으로 시행하였습니다. 보험업법상 보험사들은 지급여력비율을 100% 이상으로 유지해야 하며, 100%미만일 경우에는 경영개선권고, 50%미만일 경우에는 경영개선요구, 0% 미만의 경우에는 경영개선명령 등의 조치를 받게 됩니다. 다만, 동 제도와 관련하여 금융감독원은 150%를 넘기도록 권고하고 있습니다.

[기존 지급여력제도와 RBC제도의 차이]

구분
지급여력제도
RBC제도
차이점

분자
지급여력금액 ①
가용자본 ①

분모
지급여력기준금액 ②- 보험위험액(생보) 위험보험금 X 0.3% 내외(손보) 보유보험료 X 17.8% 수준- 자산운용위험액책임준비금 X 4%
요구자본 ②- 보험위험액- 금리위험액- 시장위험액- 신용위험액- 운용위험액
- 보험, 금리, 시장, 신용 위험액 정교화- 운영위험액 추가

산식
( ① / ② ) X 100
( ① / ② ) X 100

RBC비율은 상기의 표와 같이 보험위험, 이자율 변동위험, 자산운용 상의 위험 등을 포괄하여 필요자본(지급여력기준금액)을 측정하고, 필요자본 대비 실제 보유자본(지급여력금액)을 계산한 비율입니다. 또한, RBC비율은 보험료, 보험금, 책임준비금을 일정 비율로 단순화하여 보험위험만을 반영한 기존의 지급여력기준금액과 달리 금리리스크, 신용리스크, 시장리스크 등 다양한 위험에 대비한 손실흡수능력을 포함한 지표입니다. 한편, 2022년까지는 보험부채를 원가로 평가하고, 그에 기반한 지급여력제도인 RBC제도를 통해 지급여력비율을 산출하였으나, 2023년도부터 시가평가를 기반으로 하는 보험부채 평가 기준인 IFRS17 시행에 따라 새로운 지급여력제도(K-ICS)를 통해 지급여력비율을 산출하고 있습니다. K-ICS는 순자산 항목에 대해 손실흡수능력에 따라 기본, 보완자본으로 분류하는 원칙중심 기준이며, 국제적 정합성 제고를 위해 보험위험에 장수위험, 대재해위험, 해지위험, 사업비위험을 추가하는 등 기존에 측정되지 않았던 다양한 위험을 반영합니다. 또한, 일부 항목을 측정할 때 위험계수 방식이 아니라 충격시나리오 방식을 적용하여 위험측정수준을 정교화하기 때문에 기존 RBC제도 대비 요구자본이 증가하는 등 자본적정성 관리가 강화될 것으로 예상됩니다.

메리츠화재해상보험(주)의 지급여력비율 변동 추이를 살펴보면, 다음과 같습니다

[ 메리츠화재해상보험(주) 지급여력비율 현황 추이 ]

(단위: 백만원, %)

구 분
FY2023.3Q
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018
FY2017

지급여력금액(A)
13,222,414
5,113,035
3,997,292
3,595,085
3,325,904
2,694,554
2,109,082

위험기준 지급여력기준금액(B)
5,729,711
3,085,050
1,961,414
1,699,856
1,692,337
1,289,134
1,112,075

위험기준 지급여력비율(A/B)
230.8
165.7
203.8
211.5
196.5
209.0
189.

주1) 지급여력비율 = 지급여력/지급여력기준 ×100

주2) '23년1분기부터는 K-ICS방식으로 산출하였으며, 2022년말 이전 수치의 경우 RBC방식으로 산출하였습니다. RBC와 K-ICS의 산출방법의 중요한 차이는 보험부채 평가기준이 원가평가에서 시가평가로 변경된 점, 요구자본 측정 신뢰수준을 99%에서 99.5%로 상향한 점, 요구자본 측정시 위험계수방식 및 충격시나리오 방식을 적용한 점 등입니다

(출처 : 메리츠화재해상보험(주) 각 사업년도 사업보고서 및 분기보고서)

메리츠화재해상보험(주)의 RBC비율은 FY2014 기준 230.6% 수준이었고, 금리리스크 신뢰수준 상향조정(95%→ 99%), 연결 RBC제도 도입 등 금융당국의 RBC제도 강화로 FY2016 기준 188.0% 수준까지 하락하였으나, 이후 이익잉여금 규모가 전기대비 32.8% 가량 증가하여 FY2017 RBC 비율은 189.8%로 전기 수준 대비 개선되었습니다. 2018년 제3회 후순위사채 1,000억원 발행, 유상증자 700억원으로 FY2018 기준 RBC 비율은 209.0% 수준으로 개선되었으며, 최근 지급여력비율(RBC비율)은 2019년말 196.5%, 2020년말 211.5% 2021년말 203.8%, 2022년말 165.7%, 2023년 3분기 230.8%입니다. 지급여력기준금액은 매출의 증가 및 그에 따른 운용자산의 증가, 제도의 변경 등으로 증가하였으며, 지급여력금액은 당기순이익 시현에 따른 이익잉여금 증가 및 유상증자, 후순위채 발행 등의 자본확충 노력 등으로 증가하였습니다.FY2023 기준 메리츠화재해상보험(주)의 新지급여력제도(K-ICS) 방식으로 산출된 지급여력비율은 240.6%를 기록하는 등 보험업법상 권고비율을 상회하여 양호한 수준을 지속하고 있습니다. 장기간 흑자기조를 통해 누적된 자기자본과 우수한 자본관리능력을 통해 일정 수준 이상의 자본적정성을 유지할 것으로 전망하나, 새로운 회계기준(IRFS17) 및 지급여력비율(K-ICS)이 도입됨에 따라, 가용자본의 전반적인 자본성 요건이 강화되고 요구자본 수준이 확대될 가능성이 높게 예상되며, 신제도 도입의 과도기인 점을 감안하여 회사의 K-ICS비율 및 변동 수준 등 전반적인 자본적정성 관리 수준에 대한 모니터링이 필요할 것으로 보입니다.향후 IRFS17 및 K-ICS 뿐만 아니라 감독당국이 건전성 규제를 추가로 강화하는 제도를 도입하거나, 예상치 못한 영업 환경의 저하, 대내외 이슈로 인한 금리의 급격한 변동 등이 발생할 경우 수익성 저하에 따른 재무 비율 악화 등으로 인해 지급여력비율에 부정적인 영향이 발생할 가능성을 배제할 수 없습니다. 이로 인해 당사의 지급여력비율이 100%를 하회하게 될 경우 보험업감독규정에 의해 금융당국으로부터 경영개선권고를 받을 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[지급여력비율에 따른 개선조치 내용]

구분
지급여력비율
개선조치

경영개선권고
50% 이상 100% 미만
자기자본증액요구, 신규업무제한 등

경영개선요구
0% 이상 50% 미만
임원교체요구, 자회사 정리 등

경영개선명령
0% 미만
임원직무정지, 보험사업 중지 등

[보험업법 시행령 제6장 감독]

제65조(재무건전성 기준) ① 이 조에서 사용하는 용어의 뜻은 다음 각 호와 같다.

1. “지급여력금액”이란 자본금, 이익잉여금, 후순위차입금, 그 밖에 이에 준하는 것으로서 금융위원회가 정하여 고시하는 금액을 합산한 금액에서 영업권, 그 밖에 이에 준하는 것으로서 금융위원회가 정하여 고시하는 금액을 뺀 금액을 말한다.

2. “지급여력기준금액”이란 보험업을 경영함에 따라 발생할 수 있는 손실위험을 금융위원회가 정하여 고시하는 방법에 따라 금액으로 환산한 것을 말한다.

3. “지급여력비율”이란 지급여력금액을 지급여력기준금액으로 나눈 비율을 말한다.

② 법 제123조제1항에 따라 보험회사가 지켜야 하는 재무건전성 기준은 다음 각 호와 같다.

1. 지급여력비율은 100분의 100 이상을 유지할 것

2. 대출채권 등 보유자산의 건전성을 정기적으로 분류하고 대손충당금을 적립할 것

3. 보험회사의 위험, 유동성 및 재보험의 관리에 관하여 금융위원회가 정하여 고시하는 기준을 충족할 것

③ 법 제123조제2항에 따라 금융위원회가 보험회사에 대하여 자본금 또는 기금의 증액명령, 주식 등 위험자산 소유의 제한 등의 조치를 하려는 경우에는 다음 각 호의 사항을 고려하여야 한다.

1. 해당 조치가 보험계약자의 보호를 위하여 적절한지 여부

2. 해당 조치가 보험회사의 부실화를 예방하고 건전한 경영을 유도하기 위하여 필요한지 여부

④ 금융위원회는 제1항부터 제3항까지의 규정에 관하여 필요한 세부 기준을 정하여 고시할 수 있다.

[보험업감독규정 제3절 적기시정조치]

제7-17조(경영개선권고) ① 금융위는 보험회사가 다음 각 호의 1에 해당하는 경우에는 당해 보험회사에 대하여 필요한 조치를 이행하도록 권고(이하 "경영개선권고"라 한다)하여야 한다.

1. 지급여력비율이 50%이상 100%미만인 경우

2. 경영실태평가결과 종합평가등급이 3등급(보통)이상으로서 자본적정성 부문의 평가등급이 4등급(취약)이하로 평가받은 경우

3. 경영실태평가결과 종합평가등급이 3등급(보통)이상으로서 보험리스크, 금리리스크 및 투자리스크 부문의 평가등급 중 2개 이상의 등급이 4등급(취약)이하로 평가받은 경우4. 거액 금융사고 또는 부실채권 발생으로 제1호 내지 제3호의 기준에 해당될 것이 명백하다고 판단되는 경우

② 제1항에서 "필요한 조치"라 함은 다음 각호의 일부 또는 전부에 해당하는 조치를 말한다. 다만, 제9호 및 제10호의 규정은 손해보험회사에 한하여 적용한다.

1. 자본금의 증액 또는 감액

2. 사업비의 감축

3. 점포관리의 효율화

4. 고정자산에 대한 투자 제한

5. 부실자산의 처분

6. 인력 및 조직운영의 개선

7. 주주배당 또는 계약자배당의 제한

8. 신규업무 진출 및 신규출자의 제한

9. 자기주식의 취득금지

10. 요율의 조정

③ 금융위는 제1항에 의한 권고를 하는 경우 당해 보험회사 또는 관련임원에 대하여 주의 또는 경고조치를 취할 수 있다.

[보험업감독업무시행세칙 중 지급여력금액 및 지급여력기준금액 산출기준 관련 내용]

※ 보험업감독업무 시행세칙 별표22

Ⅲ. 지급여력금액 산출

1. 개 요가.지급여력금액은 건전성감독기준 재무상태표 상의 부채를 초과하는 자산금액(이하 ‘순자산’)에서 손실흡수성의 유무에 따라 일부 항목을 가산 또는 차감하여 산출한다.(중략)

2. 계층화

가.지급여력금액은 손실흡수성의 정도에 따라 2개의 계층(기본자본과 보완자본)으로 분류한다.

나.(기본자본) 계속기업기준 및 청산기준에서 모두 손실흡수성이 있는 항목으로서 순자산에서 손실흡수에 제한이 있는 일부 항목을 차감하여 산출한다.

(1)순자산은 다음의 항목으로 구성한다.

①보통주

②자본항목 중 보통주 이외의 자본증권

③이익잉여금

④자본조정

⑤기타포괄손익누계액

⑥조정준비금(건전성감독기준 재무상태표 상의 순자산에서 "①"부터 "⑤"까지 항목을 차감한 금액을 의미한다.)

(2)기본자본 산출시 순자산에서 차감하는 항목은 다음과 같다.

①"1.라."의 기준에 따라 지급여력금액으로 불인정하는 금액 중 "1.라.(6)."을 제외한 금액

②"2.다."의 기준에 따라 보완자본으로 재분류하는 금액

다.손실흡수성에 일부 제약이 있는 것으로 판단하여 기본자본에서 차감하여 보완자본으로 재분류하는 항목은 다음과 같다.

(1)기본자본 자본증권의 인정한도를 초과한 금액

①기본자본 자본증권은 보통주를 제외한 자본증권 중에 "3.나."의 기본자본요건을 충족하는 자본증권을 의미한다. (이하 이 장에서 같다)

②기본자본 자본증권의 인정한도는 총요구자본의 10%로 한다. 다만, 총요구자본의 10%를 초과한 자본증권 발행금액이 「보험업법」에 따라 발행한 조건부자본증권인 경우 인정한도를 총요구자본의 15%로 상향조정한다.

ㄱ.총요구자본은 "Ⅳ.1-2."에 따라 산출한 금액으로 한다(이하 이 장에서 같다).

(2)보완자본 자본증권

①보완자본 자본증권은 "3.나."의 기본자본요건은 충족하지 못하나, "3.다."의 보완자본요건은 충족하는 자본증권을 의미한다. (이하 이 장에서 같다.)

(중략)

3. 자본증권의 계층분류기준

가.자본증권은 (1)가용성, (2)지속성, (3)후순위성, (4)기타제한의 부재 등 4가지 요인으로 손실흡수성의 정도를 판단하고 각 요인별로 기본자본요건과 보완자본요건으로 구분한다.

나.(기본자본요건) 기본자본요건을 충족하기 위해서는 다음의 사항을 모두 충족하여야 한다.

(1)가용성

①납입된 항목으로서 손실흡수에 즉시 사용할 수 있어야 하며, 향후 자본조달 및 자본확충을 저해하지 않는 등 손실흡수과정 상 제약이 없어야 한다.

(2)지속성

①만기가 없어야 하고, 해당 자본증권이 중도에 상환될 것이라는 투자자의 기대를 유발하지 않아야 하며, 해당 자본증권의 상환을 촉진하는 유인이 없어야 한다.

ㄱ.청산시를 만기로 하거나 표면상만기가 30년 이상이고 발행자의 권한으로 동일한 조건 하에 만기 연장이 가능한 경우는 만기가 없는 것으로 본다.

ㄴ.상환을 촉진하는 유인은 자본증권 미상환시 보험회사에 불이익을 발생시키는 조항이나 약정으로서, 콜옵션 미행사시 보험회사에 불리한 조건으로의 보통주 전환 또는 금리상향 등을 포함한다.

ㄷ.상환은 발행일로부터 최소 5년 이후에 발행자의 의사에 의해서만 가능하고, 상환시에는 감독당국의 사전승인이 필요하다. 다만, 특정상황 발생 시 해당 자본증권과 동질의 또는 양질의 자본증권으로 대체하는 경우로서 동 대체발행이 보험회사의 수익창출 능력 상 감당할 수 있는 상황에서 이뤄지는 경우 감독당국의 사전승인에 따라 발행일로부터 5년 이내에 조기상환이 가능하다.

a.특정상황은 발행 당시에는 발생가능성을 예측할 수 없는 상황으로서 다음의 경우를 말한다.

㉮「보험업법」 또는 그 하위법령이나 K-IFRS의 개정 또는 해석의 변경 등으로 인해 해당 자본증권이 발행회사의 자본으로 인정되지 않게 되는 경우

㉯세법 또는 해당 법률의 해석 변경 등으로 발행회사가 해당 자본증권과 관련하여 지급하는 이자가 세법상 비용으로 인정받지 못하게 되는 경우

(3)후순위성

①지급순서가 보험계약자, 일반 채권자 및 "다."의 보완자본 요건을 충족하는 자본증권 투자자보다 후순위로서, 「금융산업의 구조개선에 관한 법률」 "제2조제2호" 또는 「예금자보호법」 "제2조제5호"에 따른 부실금융회사(기관) 결정 시 해당 자본증권이 부채로 분류되지 않아야 하며, 후순위성을 훼손하거나 무효화시키는 부담이 없어야 한다.

ㄱ.후순위성을 훼손하거나 무효화시키는 부담이란 자본증권 투자자에 대하여 대출, 지급보증 등 직·간접적 지원을 통해 배당 또는 이자 미지급에 대해 보상을 하는 등 동 자본증권 투자자보다 선순위인 채권자와 사실상 동일하거나 우선적인 지위를 부여하는 경우를 의미한다.

(4)기타제한의 부재

①배당(또는 이자)은 상법상 배당가능이익 한도 내에서 지급하되, 보험회사가 배당(또는 이자) 지급에 대한 완전한 재량권을 보유해야 한다.

②「금융산업의 구조개선에 관한 법률」 "제2조제2호" 또는 「예금자보호법」 "제2조제5호"에 따른 부실금융회사(기관)로 지정되거나 「보험업감독규정」 "제7-17조"부터 "제7-19조"까지 정한 적기시정조치를 받은 경우 배당(또는 이자) 지급의 취소가 가능해야 한다.

③배당(또는 이자) 지급의 취소는 채무불이행 또는 부도사유에 해당하거나 보통주 주주에 대한 배당 관련사항 이외에 보험사에 어떠한 제약요인으로 작용해서는 안 되며, 투자자는 배당(또는 이자) 지급의 취소를 사유로 원리금의 반환 또는 보상 등을 요구할 수 없어야 한다. 또한, 신용등급 또는 재무 상태에 연계되어 부실을 가속화시킬 수 있는 배당(또는 이자) 지급조건과 자본성을 훼손하는 조건이 없어야 한다.

ㄱ.자본성을 훼손하는 조건이란 자기주식 보유와 같은 효과를 내는 자본항목의 그룹내 보유(간접투자기구를 통한 투자 포함), 보증, 상계권 등의 조건을 의미하며, 경제적 실질에 따라 판단한다.

a.그룹 범위는 "Ⅰ.3.가.(1)"을 준용한다.(연결대상회사가 없는 경우 개별회사 내에서 판단한다.)

b.간접투자기구를 통한 투자는 "Ⅳ.1-4.편입자산분해"에서 정한 방법을 통해 구분이 가능한 경우로 한정한다.

다.(보완자본요건) 보완자본요건을 충족하기 위해서는 다음의 사항을 모두 충족하여야 한다.

(1)가용성

①납입된 항목으로서 손실흡수가 가능해야 한다.

(2)지속성

①발행시 만기(경제적 만기 포함)가 최소 5년 이상이어야 한다.

ㄱ.경제적 만기는 계약상 만기와 상환촉진 유인이 있는 콜옵션의 최초 행사가능일 중 빠른 일자를 의미한다.

ㄴ.만기시 지급유예조항(Lock-in 조항)을 보유하지 않은 자본증권은 잔존만기가 5년 미만인 시점부터 매년 보완자본 불인정금액을 차감한다.

a.보완자본 불인정금액은 공정가치금액에 차감율을 곱하여 산출하며, 차감율은 잔존만기가 5년 미만이 되는 시점부터 매년 20%씩 상향한다.

②해당 자본증권이 만기 이전에 상환될 것이라는 투자자의 기대를 유발하지 않아야 한다.

ㄱ.상환은 발행일로부터 최소 5년 이후에 발행자의 의사에 의해서만 가능하고, 상환시(만기상환 제외)에는 감독당국의 사전승인이 필요하다.

ㄴ."ㄱ."에도 불구하고 해당 자본증권과 동질의 또는 양질의 자본증권으로 대체하는 경우로서 동 대체발행이 보험회사의 수익창출 능력 상 감당할 수 있는 상황에서 이뤄지는 경우 감독당국의 사전승인에 따라 발행일로부터 5년 이내에 조기상환이 가능하다.

(3)후순위성

①보험계약자 및 일반 채권자보다 법적으로 후순위이어야 한다.

②해당 자본증권 투자자가 발행 보험회사의 파산 또는 청산 이외에는 미래의 원금 또는 이자의 지급일을 앞당기는 권리를 가지지 않아야 하며, "나.(3)①ㄱ."에 따른 후순위성을 훼손하거나 무효화시키는 부담이 없어야 한다.

(4)기타제한의 부재

①신용등급 또는 재무상태에 연계되어 청산을 가속화시킬 수 있는 배당(또는 이자) 지급 조건이 없으며, "나.(4)③ㄱ."에 따른 자본성을 훼손하는 조건이 없어야 한다.

(출처: 금융감독원, 보험업감독업무시행세칙(2023.12.21))

마-2. 메리츠증권(주)의 자본적정성 변동 위험
메리츠증권(주)의 순자본비율은 FY2023 기준 1,588.9%로 규제수준대비(100%) 대비 높은 비율을 유지하고 있으며 레버리지비율은 FY2023 기준 871.0%로 금융위원회의 건전성 규제 기준(1,100%) 대비 안정적인 수준으로 평가됩니다. 다만,
메리츠증권(주)의 수익창출을 위해 자산증대가 필요해질 경우 레버리지비율이 상승할 가능성이 있으니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

2016년부터 전면적으로 시행된 신NCR 산출체계는 기존 '영업용순자본/총위험액 * 100'에서 (영업용순자본-총위험액)/인가업무 단위 별 법정 필요자기자본의 70%로 변경되었으며, 변경된 제도 하에서는 NCR이 100% 미만이면 경영개선 권고, 50% 미만이면 경영개선요구, 0% 미만이면 경영개선 명령을 받게 됩니다.

[ 신NCR 적기시정조치 비율 ]

구분
경영개선권고
경영개선요구
경영개선명령

순자본비율
100% 미만
50% 미만
0% 미만

당사의 자회사인 메리츠증권(주)의 순자본비율은 FY2023 기준 1,588.9%로 국내증권사 평균 순자본비율 대비 높은 수준을 유지하고 있으나, 경영환경의 급격한 변경으로 인해 순자본비율이 하락할 가능성있으니 투자의사결정 시 순자본비율의 변화 추이에 대한 모니터링이 필요합니다.

[ 메리츠증권(주) 영업용 순자본비율 추이(연결기준)]

(단위 : 백만원, %)

항목
FY2023
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018

영업용순자본
5,067,465
4,708,380
4,294,131
4,109,298
3,452,673
2,287,606

총 위 험 액
2,934,749
2,441,698
2,373,588
1,875,308
2,339,193
1,376,939

영업용순자본비율
172.7%
192.8
180.9
219.1
147.6
166.1

잉 여 자 본
2,132,716
2,266,682
1,920,543
2,233,991
1,113,480
910,667

필요유지자기자본
134,225
134,610
134,610
134,610
134,610
134,610

순자본비율
1,588.9%
1,683.9%
1,426.8%
1,659.6%
827.2%
676.5%

주1) 순자본비율 개정기준은 2016년부터 적용

주2) 영업용순자본비율 = 영업용순자본 / 총위험액

주3) 순자본비율 = ( 영업용순자본 - 총위험액 ) / 필요유지자기자본 ×100

주4) 필요유지자기자본 = 법정자본금 ×70%

(출처 : 메리츠증권(주) 각 사업년도 사업보고서 및 반기보고서)

[ 국내 증권사 순자본비율 - 연결기준]

(기준일 : 2023.09)
(단위 : 백만원, %)

구분
영업용순자본(A)
총위험액(B)
잉여자본(C=A-B)
필요유지자기자본(D)
순자본비율(C/D×100)

(주)비엔케이투자증권
916,557
250,784
665,773
116,725
570

DB금융투자주식회사
744,892
275,648
469,245
134,225
350

IBK투자증권
990,423
319,884
670,539
134,925
497

KB증권주식회사
4,837,164
2,800,671
2,036,493
134,225
1,517

NH투자증권
5,997,062
3,532,221
2,464,840
130,025
1,896

SK증권주식회사
683,708
297,866
385,842
134,225
287

교보증권(주)
1,677,966
461,169
1,216,797
134,925
902

다올투자증권 주식회사
551,572
327,373
224,199
81,725
274

대신증권주식회사
1,024,234
604,498
419,736
134,225
313

디에스투자증권
106,506
17,908
88,598
26,425
335

리딩투자증권주식회사
136,974
46,086
90,889
28,875
315

메리츠증권(주)
4,859,972
2,686,678
2,173,293
134,225
1,619

미래에셋증권 주식회사
8,614,758
5,750,108
2,864,649
134,225
2,134

부국증권주식회사
578,806
198,091
380,714
45,500
837

삼성증권(주)
4,823,619
2,783,451
2,040,168
130,025
1,569

신영증권주식회사
1,386,872
384,286
1,002,586
136,010
737

신한투자증권 주식회사
4,365,511
3,014,904
1,350,606
134,925
1,001

유안타증권주식회사
1,357,517
368,618
988,899
134,225
737

유진투자증권주식회사
842,399
396,667
445,731
130,375
342

케이아이디비채권중개(주)
23,692
6,548
17,144
8,575
200

케이프투자증권
223,510
95,822
127,689
47,425
269

키움증권(주)
3,094,113
1,402,431
1,691,683
130,725
1,294

하나증권주식회사
4,278,651
2,709,550
1,569,101
134,225
1,169

하이투자증권(주)
994,914
456,944
537,970
122,325
440

한국투자증권
7,666,802
4,600,522
3,066,279
134,925
2,273

한화투자증권주식회사
1,467,678
655,477
812,201
134,225
605

현대차증권주식회사
1,165,713
520,254
645,459
127,225
507

흥국증권주식회사
138,798
19,151
119,647
19,600
610

(출처 : 금융통계정보시스템)

한편, 2016년부터 개편된 NCR제도의 전면 시행과 함께 적기시정조치 기준으로 레버리지비율을 도입하여 경영실적이 부진하고 재무건전성이 취약한 증권사에 대한 관리가 강화되게 됩니다. 2년 연속 당기손익이 적자이고 레버리지비율이 900% 이상인회사 또는 레버리지비율이 1,100% 이상인 회사는 경영개선 권고를, 2년 연속 당기순이익 적자이고 레버리지비율이 1,000% 이상인 회사 또는 레버리지비율이 1,300% 이상인 회사는 경영개선 요구를 받게 됩니다.

[레버리지비율 관련 금융감독원의 적기시정조치]

레버리지비율
적기시정조치

1) 직전 2 회계연도간 연속하여 당기순손실이 발생하고, 레버리지 비율이 900%를 초과하는 경우2) 레버리지비율이 1,100%를 초과하는 경우
경영개선 권고

1) 직전 2 회계연도간 연속하여 당기순손실이 발생하고, 레버리지 비율이 1,100%를 초과하는 경우2) 레버리지비율이 1,300%를 초과하는 경우
경영개선 요구

주) 직전 2 회계연도간 발생한 당기순손실의 합계액이 직전 3 회계연도말 자기자본(구체적인 산정방식은 금융감독원장이 정한다)의 5% 미만인 경우는 상기 레버리지 규제비율을 충족하지 못하더라도 적기시정조치 대상에서 제외함

메리츠증권(주)는
2016년부터 도입된 레버리지비율제도에 따라 산출된 레버리지 비율이 금융위원회의 건전성 규제 기준인 1,100% 보다 낮은 수준(FY2018 632.7%, FY2019 719.2%, FY2020 743.0%, FY2021 803.1%, FY2022 781.2%, FY2023871.0%)을 유지하고 있습니다. 증권신고서 제출일 현재 제재 등의 위험은 크지 않을 것으로 판단되나, 향후 과거와 같이 레버리지비율이 상승할 수 있는 가능성이 존재하오니, 이 점 유의하시기 바랍니다. 그러나,
메리츠증권(주)의 사업구조상 수익창출을 위해 자산증대가 필요한경우라도 증권사의 레버리지비율을 제한하는 조치로 인하여 적정시기에 원하는 사업전략을 실행하는데 제약을 받을 가능성도 존재하므로 투자 시 이 점 유의하여 주시기 바랍니다.

[메리츠증권(주)의 레버리지비율 추이 ]

(단위 : 백만원, %)

항목
FY2023
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018

수정 총자산
48,871,984
41,362,830
39,411,395
32,742,494
27,051,579
20,425,228

수정 자기자본
5,611,226
5,294,616
4,907,549
4,407,033
3,761,517
3,228,382

레버리지 비율
871.0%
781.2%
803.1%
743.0%
719.2%
632.7%

주1) 자기자본에 대한 총자산의 비율을 백분율(%)로 표시한 수치로서 금융감독원장이 정하는 방식에 따라 산정

주2) 별도재무제표 기준

(출처 : 메리츠증권(주) 분기보고서 및 각 사업년도 사업보고서)

마-3. 메리츠캐피탈(주)의 자본적정성의 위험
메리츠캐피탈(주)는 FY2023 기준 조정자기자본비율은 17.8% 및 레버리지비율 5.9배입니다. 양호한 영업현금 창출능력 및 당사의 우수한 대외신용도 등에 기반하여 추가 차입, 차환 등이 원활하게 이루어질 것으로 예상되나,
레버리지비율이 법률상 한도인 10배에 근접하고 있지는 않으나, 차입금의 금액과 부채비율이 꾸준히 증가 추세를 보였던 만큼 메리츠캐피탈(주)의 자본적정성에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단되는 바, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

당사의 과거 자회사인 메리츠캐피탈(주)에 2015년 2월 300억원, 5월 200억원을 유상증자 하는 등 7차례에 걸쳐 총 2,500억원의 증자를 시행하였으며, 2016년 4월 500억원, 2016년 8월 200억원, 9월 300억원의 신종자본증권 발행을 통해 추가로 자본을 확충하였습니다. 2017년 05월 및 07월 메리츠캐피탈(주)의 모회사이자 당사의 자회사인 메리츠증권(주)가 각 1,000억씩, 2019년 06월에는 500억원, 2021년 09월에는 2,000억원의 유상증자를 진행하였습니다. FY2023 연결 기준 조정자기자본은 1조 4,360억원 수준으로 조정자기자본비율은 17.8%를 기록하고 있습니다. 하지만 앞으로도 외형의 성장속도 및 손익발생 규모에 따라 조정자기자본 비율에 변동이 나타날 가능성을 배제할 수 없습니다.

[ 메리츠캐피탈(주) 조정자기자본 비율 변동내역 ]

(단위: 백만원, %)

구 분

FY2023
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018

FY2017

조정자기자본(A)
1,436,043
1,284,075
1,254,533
999,700
795,272
780,511
697,465

조정총자산(B)
8,092,287
8,409,823
7,473,983
5,838,508
5,698,429
5,114,859
4,089,839

조정자기자본비율(A/B)
17.8
15.3
16.8
17.1
14.0
15.3
17.1

(출처 : 메리츠캐피탈(주) 사업보고서 및 분기보고서)

한편, 여신전문금융업법 제48조(외형확대 위주의 경영제한) 제1항 및 여신전문금융업 감독규정 제7조의3(자기자본 대비 총자산 한도)에 따르면, 신용카드업을 영위하지 아니하는 여신전문금융회사의 경우 자기자본 대비 총자산 한도(레버리지비율)가 10배를 초과하여서는 아니 된다라고 규정되어 있습니다. FY2023 연결기준 메리츠캐피탈(주)의 레버리지비율은 5.9배를 기록하고 있습니다.

[ 메리츠캐피탈(주) 레버리지 비율 - 연결기준 ]

(단위: 백만원, %, 배)

구 분
FY2023
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018

FY2017

FY2016

자산총계

8,598,012
9,066,516
8,000,427
6,602,447
6,026,309
5,512,625
4,459,210
3,577,713

자본총계

1,445,822
1,235,890
1,188,982
950,761
749,104
731,871
659,375
424,953

레버리지비율

5.9
7.3
6.7
6.9
8.0
7.5
6.8
8.4

(출처 : 메리츠캐피탈(주) 각 사업년도 사업보고서 및 분기보고서, 연결 기준)

동사는 2017년 5월 및 7월, 2019년 06월, 2021년 09월 유상증자를 진행하여 10배 이하로 수치를 유지하고 있으나, 성장성을 고려할 때 향후에도 적정 레버리지비율을 유지하기 위한 지속적인 노력이 필요할 것으로 판단됩니다.당사는 과거 자회사인 메리츠캐피탈(주)에 7차례에 걸쳐 총 2,500억원의 증자를 시행하였으며, 동사는 신종자본증권 발행, 동사의 모회사인 메리츠증권(주)로부터 유상증자를 진행하였습니다.

[ 메리츠캐피탈(주) 자본금 및 주식할인발행차금 변동내역 ]

(단위 : 주, 백만원)

일 자
내 역
주식수
자본금

2012년 03월 20일
설립일
4,000,000
20,000

2012년 07월 11일
유상증자
4,000,000
20,000

2012년 12월 31일
FY2012
8,000,000
40,000

2013년 07월 09일
유상증자
6,000,000
30,000

2013년 12월 06일
유상증자
16,000,000
80,000

2013년 12월 31일
FY2013
30,000,000
150,000

2014년 10월 10일
유상증자
6,000,000
30,000

2014년 12월 31일
FY2014
36,000,000
180,000

2015년 02월 10일
유상증자
6,000,000
30,000

2015년 05월 14일
유상증자
400,000
2,000

2015년 11월 11일
유상증자
800,000
4,000

2015년 12월 31일
FY2015
43,200,000
216,000

2017년 05월 12일
유상증자
2,000,000
10,000

2017년 07월 28일
유상증자
2,000,000
10,000

2017년 12월 31일
FY2017
47,200,000
236,000

2019년 06월 27일
유상증자
1,000,000
5,000

2019년 12월 31일
FY2019
48,200,000
241,000

2021년 09월 27일
유상증자
4,000,000
20,000

2021년 12월 31일
FY2021
52,200,000
261,000

(출처 : 메리츠캐피탈(주) 반기연결검토보고서 및 당사 제시 자료)

FY2023.3Q 기준 당사의 사채를 포함한 총차입금 규모는 약 6.6조원이며, 주로 시장에서 공모를 통한 조달을 하였습니다. 영업자산의 확대와 더불어 차입부채의 규모 또한 지속적으로 증가할 것으로 판단됩니다. 양호한 영업현금 창출능력 및 (주)메리츠금융지주의 우수한 대외신용도 등에 기반하여 추가 차입, 차환 등이 원활하게 이루어질 것으로 판단됩니다.

[ 메리츠캐피탈(주) 일반차입금 현황 - 별도기준 ]

(단위 : 천원)

구분
차입처
만기
FY2023.3Q

어음차입금
키움증권 외 26건
2023.10.06~2026.08.27
1,080,000,000

일반차입금
산업은행 외 7건
2023.10.04~2025.06.29
268,291,667

환매조건부매도
-
-
-

합 계
1,348,291,667

(출처 : 메리츠캐피탈(주) 2023년 3분기 보고서)

[ 메리츠캐피탈(주) 사채 현황 - 별도기준 ]

(단위 : 천원, %)

구분
발행주간사
이자율(%)
만기
FY2023.3Q

사채
한국투자증권 외 110건
1.552~6.703
2023.10.04~2028.08.22
4,739,000,000

사채할인발행차금
-5,379,725

소계
4,733,620,275

유동화사채(*)
KB증권 외 14건
4.221~6.928
2024.03.09~2026.12.09
305,100,000

사채할인발행차금
-752,281

소계
304,347,719

전자단기사채
다올투자증권 외 7건
4.820~5.200
2023.10.05~2023.11.17
210,000,000

합 계
5,247,967,994

(*1) 기초자산인 할부금융채권 등을 담보로 차입한 부채입니다.

(출처 : 메리츠캐피탈(주) 2023년 3분기 보고서)

메리츠캐피탈(주)의 레버리지비율이 법률상 한도인 10배를 하회하고 있으나, 최근 금융당국은 부동산PF 건전성 관리방안을 통해 고위험-고수익 자산 확대 억제를 추진하였고, 최근 레버리지규제 한도를 기존 10배에서 8배로 점진적으로 강화하고 있어 향후 메리츠캐피탈(주)의 자본적정성에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단되는 바, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

바. 우발채무에 따른 위험
FY2023.3Q 기준 당사 및 당사의 연결회사와 관련된 계류 중인 소송사건, 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 및 그 밖의 우발채무가 존재합니다. 또한 자회사의 영업상 발생하는 우발채무(지급보증, 소송 등)의 현실화 및 규모의 과도한 확대가 진행될 경우 자회사뿐만 아니라, 당사에도 부정적인 영향을 줄 가능성이 있으니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

FY2023.3Q 기준 현재 당사 연결회사와 관련된 계류 중인 소송사건, 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 및 그 밖의 우발채무가 존재합니다. 당사의 메리츠캐피탈에 대한 채무보증 및 채무인수 약정현황은 아래와 같습니다
.

[ 당사 채무보증 및 채무인수 약정현황 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)
(단위:백만원)

구분
내역
대상회사
한도금액
사용금액

제공한 지급보증한도
CP 및 회사채 권면보증
메리츠캐피탈
1,000,000
740,000

(출처 : 회사 제시)

바-1. 메리츠화재해상보험(주)의 우발채무에 따른 위험
FY2023.3Q 기준 메리츠화재해상보험(주)와 관련된 계류 중인 소송사건 및 약정사항 등 우발채무가 존재합니다.
메리츠화재해상보험(주)가 FY2023.3Q 기준 영업활동과 관련하여 피고로 계류중인 소송사건은 1,272건으로 소송가액은 117,163백만원이며, 원고로 계류중인 소송사건은 1,531건으로 소송가액은 76,832백만원입니다. 해당 회사의 영업상 발생하는 우발채무(지급보증, 소송 등)의 현실화 및 규모의 과도한 확대가 진행될 경우 자회사뿐만 아니라, 당사에도 부정적인 영향을 줄 가능성이 있으니
, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

메리츠화재해상보험(주)의 FY2023.3Q 기준 계류중인 소송내역은 다음과 같습니다. FY2023.3Q 기준 메리츠화재해상보험(주)의 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 및 채무보증 현황은 존재하지 않으나, 계류중인 소송내역 및 약정 사항은 다음과 같습니다.

[ 메리츠화재해상보험(주)의 계류중인 소송 내역]

(기준일 : FY2023.3Q)
(단위 : 백만원)

구 분
보종
소송건수
소송금액
소송내용

피소
자동차보험
667
32,334
손해배상, 구상금청구 등

일반/장기보험 등
605
84,829
손해배상, 구상금청구 등

합 계
1,272
117,163

제소
자동차보험
1,101
8,490
구상금 청구 등

일반/장기보험 등
430
68,342
채무부존재 등

합 계
1,531
76,832

(출처 : 메리츠화재해상보험(주) FY2023.3Q 분기보고서)

[ 메리츠화재해상보험(주)의 약정사항 내역 ]

(단위 : 백만원)

구 분
FY2023.3Q
FY2022

약정금액
약정잔액
약정금액
약정잔액

유가증권(Capital call 방식의 출자약정)
2,226,186
323,357
3,127,463
1,256,026

한도대출
20,948,587
5,185,247
20,522,322
7,689,422

합 계
23,174,773
5,508,604
23,649,785
8,945,448

(출처 : 메리츠화재해상보험(주) FY2023.3Q 분기보고서)

해당 회사의 영업상 발생하는 우발채무(지급보증, 소송 등)의 현실화 및 규모의 과도한 확대가 진행될 경우 자회사뿐만 아니라, 당사에도 부정적인 영향을 줄 가능성이 있으니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

바-2. 메리츠증권(주)의 우발채무에 따른 위험
FY2023.3Q 기준 메리츠증권(주)와 관련된 계류 중인 소송사건, 약정 등 그밖의 우발채무가 존재합니다.
메리츠증권(주)가 2023년 3분기말 기준 영업활동과 관련하여 원고 및 피고로 계류중인 소송사건은 27건(연결기업 피고 22건,연결기업 원고 5건)이며 총 소송가액은 143,703백만원 입니다. 해당 회사의 영업상 발생하는 우발채무(지급보증, 소송 등)의 현실화 및 규모의 과도한 확대가 진행될 경우 자회사뿐만 아니라, 당사에도 부정적인 영향을 줄 가능성이 있으니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

메리츠증권(주)의 증권신고서 제출전일 기준 계류중인 소송내역 및 주요한 소송사건은 다음과 같습니다.

[ 메리츠증권(주)가 피고로 계류중인 주요한 소송사건 등 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)
(단위 : 백만원)

소송의 내용
소제기일
원고
소송가액
진행상황
소송일정
비고

손해배상
2022.02.25.
○○○ 캐피탈
41,400
2022.10.07.소장 도달
-
- 피고 : 당사외 11인 공동피고- 관할 : 캐나다 온타리오 법원

부당이득금
2022.11.03.
○○○○보험주식회사
56,382
1심 진행 중
2024.05.09변론준비기일
당사외 1인 공동피고

이행확약금지급청구
2022.11.29.
○○○○○○지구도시개발사업조합
500
1심 진행 중
2024.04.03변론기일
-

채권자 대위소송
2022.12.12.
주식회사 ○○
1,800
1심 진행 중
2024.04.05변론기일
-

배당이의
2023.03.29.
○○○○○ 주식회사
7,225
1심 진행 중
2024.03.28판결선고기일
-

부당이득금
2023.09.26.
주식회사 ○○○○
20,000
2023.09.19.소장 도달
-
-

채무부존재 확인 등
2023.09.15.
○○군
27,998
1심 진행중
2024.04.18 변론기일
-

부당이득금
2023.11.30.
○○○○생명보험 주식회사
34,232
2023.12.14. 소장 도달
-
-

손해배상(기)
2023.12.01
○○○○공제조합
6,479
2023.12.27. 소장 도달
-
-

주1) 향후 소송일정 및 대응방안 : 향후 재판 진행경과에 따라 적극적으로 대응할 예정임주2) 향후 소송결과에 따라 회사의 영업, 재무, 경영 등에 미칠 영향 : 메리츠증권 연결재무제표 주석 참조

(출처 : (주)메리츠금융지주 FY2023.3Q 검토보고서, 회사 제시자료)

[ 메리츠증권(주)가 원고로 계류중인 주요한 소송사건 등 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)
(단위 : 백만원)

소송의 내용
소제기일
피고
소송가액
진행상황
소송일정
비고

대출금 반환청구 등
2023.11.01.
○○호텔앤리조트(주) 외 3
28,862
2023.11.01소장 접수
-
본건 소송의 원고는대출을 위해 설립된특수목적법인임

주1) 향후 소송일정 및 대응방안 : 향후 재판 진행경과에 따라 적극적으로 대응할 예정임주2) 향후 소송결과에 따라 회사의 영업, 재무, 경영 등에 미칠 영향 : 메리츠증권 연결재무제표 주석 참조

(출처 : (주)메리츠금융지주 FY2023.3Q 검토보고서, 회사 제시자료)

한편, 메리츠증권(주)의 FY2023.3Q 기준 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황은 없으며, 각종 약정 체결 내역은 아래와 같습니다.

[ 메리츠증권(주)의 당좌차월약정 등 - 연결기준 ]

(단위 : 천원, USD, 유로)

약정종류
거래처
약정한도금액
만기일

일중차월
우리은행
50,000,000
2024.08.30

하나은행
10,000,000
2023.10.28

신한은행
20,000,000
2024.09.05

국민은행
5,000,000
2023.11.17

당좌차월
대구은행
5,000,000
2024.07.01

한도대출
우리은행
30,000,000
2024.08.30

농협은행
50,000,000
2024.03.04

대구은행
20,000,000
2023.12.18

수협은행
20,000,000
2024.07.21

권면보증
메리츠금융지주
1,000,000,000
-

이행지급보증
서울보증보험
6,311,198
건별 약정

한도약정
중국광대은행
20,000,000
2024.02.16

중국은행
40,000,000
2023.12.01

우리은행
30,000,000
2024.05.04

산업은행
100,000,000
2024.08.07

신한은행
20,000,000
2024.08.12

농협은행
20,000,000
2024.02.22

대구은행
20,000,000
2024.05.24

한도약정(단기사채)
다올투자증권
120,000,000
2025.04.10

할인어음(자체)
한국증권금융
200,000,000
2024.10.31

할인어음(청약증거금재원)
한국증권금융
청약금액 내
2024.10.31

기관운영자금(자체)
한국증권금융
200,000,000
2024.03.02

기관운영자금(신탁)
한국증권금융
신탁자금범위 내
2024.03.02

유통금융융자
한국증권금융
400,000,000
2024.07.01

담보금융지원
한국증권금융
700,000,000
2024.04.30

일중거래자금
한국증권금융
200,000,000
2024.03.03

채권딜러금융
한국증권금융
350,000,000
2024.03.31

FX Swap 커미티드 계약
JPMorgan Chase Bank, N.A., Seoul Branch
USD 50,000,000
2023.12.22

JPMorgan Chase Bank, N.A., Seoul Branch
USD 50,000,000
2024.09.06

BNP Paribas
EUR 100,000,000
2023.12.26

(출처 : 메리츠증권(주) FY2023.3Q 분기보고서) 주) 당사는 지주회사로 다수의 연결대상 종속기업의 약정 현황은 분기별 취합하고 있어 상기내용은 FY2023.3Q 기준으로 기입하였습니다.

[ 메리츠증권(주)의 약정내역 - 연결기준 ]

(기준일 : 2023년 3분기말)
(단위 : 백만원)

구 분
FY2023.3Q
FY2022
FY2021

ABCP 매입약정
-
-
5,000

지급보증
18,430
19,345
19,272

증권인수약정
-
-
-

조건부대출약정
-
-
-

조건부증권인수약정
230,000
-
34,215

한도대출
2,273,664
3,076,373
2,784,277

담보대출확약
239,584
326,403
231,971

총 액 합 계
2,761,678
3,422,121
3,074,735

중복약정금액(주1)
265,132
22,312
22,312

순 액 합 계
2,496,546
3,399,809
3,052,423

(출처 : 메리츠증권(주) FY2023.3Q 분기보고서) 주1) 동일 거래상대방에게 2가지 이상의 약정을 중복하여 제공한 금액

대출확약 등 동사가체결하고 있는 약정의 구조는 신용을 공여한 부동산 사업에서 미분양 등 특정조건이 성립하게 되는 경우에 한하여 미분양 부동산 등을 담보로 대출을 실행하고 이후 담보자산을 통해 대출을 회수하는 형태의 계약입니다. 따라서 부동산 미분양 등 우발채무가 실현될 수 있는 조건이 발생하는 경우에도 동사는 즉각적인 자원의 유출이 발생하는 것이 아니며, 담보물이 설정된 여신이 발생하는 구조이기 때문에 우발채무의 금액적 규모 대비 동사의 건전성에 미치는 영향은 제한적입니다. 다만, 부동산경기의 급격한 악화로 대규모의 대출약정이 실행되야 하는 경우 동사의 유동성에 악영향을 미칠 가능성을 배제할 수 없으며, 계획되지 않은 자산확대로 레버리지비율이 상승할 가능성이 있으니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

대출확약 등 동사가체결하고 있는 약정의 구조는 신용을 공여한 부동산 사업에서 미분양 등 특정조건이 성립하게 되는 경우에 한하여 미분양 부동산 등을 담보로 대출을 실행하고 이후 담보자산을 통해 대출을 회수하는 형태의 계약입니다. 따라서 부동산 미분양 등 우발채무가 실현될 수 있는 조건이 발생하는 경우에도 동사는 즉각적인 자원의 유출이 발생하는 것이 아니며, 담보물이 설정된 여신이 발생하는 구조이기 때문에 우발채무의 금액적 규모 대비 동사의 건전성에 미치는 영향은 제한적입니다. 다만, 부동산경기의 급격한 악화로 대규모의 대출약정이 실행되야 하는 경우 동사의 유동성에 악영향을 미칠 가능성을 배제할 수 없으며, 계획되지 않은 자산확대로 레버리지비율이 상승할 가능성이 있으니 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

바-3. 메리츠캐피탈(주)의 우발채무에 따른 위험
FY2023. 3Q 기준 메리츠캐피탈(주)와 관련된 계류 중인 소송사건 및 그 밖의 우발채무가 존재합니다.
메리츠캐피탈(주)가 2023년 3분기말 연결 기준 소송가액 613백만원인 3건(연결기업 원고: 0건)의 소송사건이 계류중입니다. 해당 회사의 영업상 발생하는 우발채무(지급보증, 소송 등)의 현실화 및 규모의 과도한 확대가 진행될 경우 자회사뿐만 아니라, 당사에도 부정적인 영향을 줄 가능성이 있으니, 투자 시 이점 유의하여 주시기 바랍니다. 한편,
여신전문금융업을 영위하는 메리츠캐피탈(주)는 2017년 4월 28일 포괄적 주식교환에 의해 당사의 자회사에서 메리츠증권(주)의 자회사로 변경되었으며, 따라서 여신전문금융업이 당사에 미치는 영향은 포괄적 주식교환 이전과는 차이가 있는 바, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

메리츠캐피탈(주)의 증권신고서 제출일 전일 기준 계류중인 소송내역 및 주요한 소송사건은 다음과 같습니다.

[ 메리츠캐피탈(주)가 원고 및 피고로 계류중인 주요한 소송사건 등 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)
(단위 : 천원)

원고
피고
소제기일
소송내용
소송가액
진행사항

주식회사 **타 외 9명
당사
2022.02.21
계약무효확인 청구의 소
38,632,100
2심 진행중

주1) 상기 진행중인 소송의 결과는 현재로서는 예측할 수 없음.

(출처 : (주)메리츠캐피탈 각 사업년도 사업보고서 및 반기보고서, 당사 제시 자료)

한편, 메리츠캐피탈(주)의 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황은 없으며, 채무보증 및 기타 우발부채 현황은 아래와 같습니다.

[ 메리츠캐피탈(주)의 제공받은 지급보증 및 할인어음한도약정사항 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)
(단위 : 천원)

구 분
내 역
거래처
한도금액
미사용한도금액

제공받은 지급보증
권면보증
메리츠금융지주
1,000,000,000
260,000,000

이행지급보증
서울보증보험
6,150,096
-

한도대출약정
미사용 약정한도
우리은행
30,000,000
-

미사용 약정한도
KDB산업은행
100,000,000
80,000,000

미사용 약정한도
신한은행
20,000,000
-

미사용 약정한도
NH농협은행
20,000,000
20,000,000

미사용 약정한도
대구은행
40,000,000
-

미사용 약정한도
중국은행
20,000,000
10,000,000

미사용 약정한도
중국광대은행
20,000,000
20,000,000

미사용 약정한도
미즈호은행
50,000,000
-

단기사채한도약정
미사용 약정한도
다올투자증권
120,000,000
50,000,000

(출처 : (주)메리츠금융지주 각 사업년도 사업보고서, 회사 제시자료)

한편, 여신전문금융업을 영위하는 메리츠캐피탈(주)는 2017년 4월 28일 포괄적 주식교환에 의해 당사의 자회사에서 메리츠증권(주)의 자회사로 변경되었으며, 따라서 여신전문금융업이 당사에 미치는 영향은 포괄적 주식교환 이전과는 차이가 있는 바, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

사. 제재에 따른 위험
당사의 주요 자회사인
메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)의 경우 주로 개인고객 및 법인고객을 상대로 하는 영업을 영위하므로 고객들이 갖고 있는 회사에 대한 평판이 영업력에 영향을 미칩니다.
당사, 메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)는 기관 및 임원 제재 이력이 있어 당사 및 당사의 자회사 평판에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있으니 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사의 주요 자회사인 메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)의 경우 주로 개인고객 및 법인고객을 상대로 하는 영업을 영위하므로 고객들이 갖고 있는 회사에 대한 평판이 영업력에 영향을 미칩니다. 당사 및 자회사는 리스크 관리방안을 바탕으로 평판리스크를 관리하고 있으며, 증권신고서 제출일 현재 당사, 메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)는 제재 이력이 있습니다. 이러한 금융관계기관의 제재로 인해 당사 및 자회사의 고객들에게 부정적인 이미지를 심어줄 수 있으며, 이로 인해 영업 및 신규 계약 체결에 불리하게 작용할 수 있으니 이점 유의하시기 바랍니다.
● (주)메리츠금융지주

(1) 수사·사법기관의 제재현황- 해당사항 없음(2) 행정기관의 제재현황- 금융감독당국의 제재현황

[ (주)메리츠금융지주의 금융감독당국 제재 현황 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)

일자
제재기관
대상자
제재내용
금전적 제재금액
사유
근거법령

2022.12.23
금융감독원
회사
과태료 부과
20,640만원
업무보고서 제출의무 위반,자회사등간 내부거래 등 경영공시 의무 위반
금융지주회사법 제54조 및 제56조금융지주회사 감독규정 제32조 및 제34조

(출처 : (주)메리츠금융지주 각 사업년도 사업보고서 및 분기보고서)

- 공정거래위원회의 제재현황

[ (주)메리츠금융지주의 공정거래위원회 제재 현황 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)

일자
제재기관
대상자
제재내용
금전적 제재금액
사유
근거법령
회사의 조치 이행현황 및 대책

2023.10.12
공정거래위원회
회사
과태료 부과
100만원
계열제외 심사 관련 허위 자료 제출 행위
독점규제 및 공정거래에 관한 법률제14조의2 및 제69조의2
과태료 납부 완료,재발방지 노력

(출처 : (주)메리츠금융지주 각 사업년도 사업보고서 및 분기보고서)

(3) 한국거래소 등의 제재현황- 해당사항 없음

● 메리츠화재해상보험(주)
(1) 수사·사법기관의 제재현황- 해당사항 없음(2) 행정기관의 제재현황- 금융감독당국의 제재현황

[ 메리츠화재해상보험(주)의 금융감독당국 제재 현황 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)

(단위: 백만원)

일자
제재기관
대상자
처벌 또는 조치 내용
금전적 제재금액
사유
근거법령

2020.09.04
금융감독원
회사
과태료 납부
1,000
통신수단을 이용한 모집 관련 준수사항 위반
보험업법 제96조 등

2020.09.04
금융감독원
임직원(2명)
관련자 문책처리 완료(상무, 현직, 견책)(부사장, 현직, 주의)
-
통신수단을 이용한 모집 관련 준수사항 위반
보험업법 제96조 등

2020.09.04
금융감독원
회사
과태료 납부
200
보험요율 산출의 원칙 등 위반
보험업법 제128조의 2 등

2020.09.04
금융감독원
임직원(2명)
관련자 문책처리 완료(전무, 퇴직)(상무, 퇴직)
-
보험요율 산출의 원칙 등 위반
보험업법 제128조의 2 등

2020.09.04
금융감독원
회사
과징금 납부
62
보험계약의 체결 또는 모집에 관한 금지행위 위반
보험업법 제97조 등

2020.09.04
금융감독원
회사
과징금 납부
178
기초서류 기재사항 준수의무 위반
보험업법 제127조의3 등

2020.09.04
금융감독원
회사
과태료 납부
16
보험계약자 등의 보호의무 등 위반
보험사기방지특별법 제5조 등

2020.09.04
금융감독원
임직원(1명)
관련자 문책처리 완료(전무, 현직)
-
자산평가의 방법 등 위반
보험업법 제114조 등

2020.09.04
금융감독원
임직원(1명)
관련자 문책처리 완료(부사장, 퇴직)(상무보, 현직)
-
금지 또는 제한되는 자산운용 등 위반
보험업법 제105조 등

2022.10.14
금융감독원
회사
과태료 납부
200
보험요율산출의원칙등위반
보험업법 제128조의2 등

2022.10.14
금융감독원
회사
기관주의과징금 납부
185
보험계약의중요사항설명의무위반
보험업법 제95조의2

2022.10.14
금융감독원
임직원(2명)
관련자 문책처리완료(상무보,현직,견책)(전무,현진,주의)
-
보험계약의중요사항설명의무위반
보험업법 제95조의2

2022.10.14
금융감독원
회사
과징금 납부
79
기초서류기재사항준수의무위반
보험업법 제127조의3

2022.10.14
금융감독원
임직원(2명)
관련자 문책처리 완료(상무,현직,주의)(상무보,퇴직)
-
기초서류기재사항준수의무위반
보험업법 제127조의3

2023.06.19
금융감독원
회사
과태료 납부
26.4
보험계약자 등의 보호의무 등 위반
보험사기방지특별법제5조 등

2023.06.19
금융감독원
회사
과징금 납부
5
기초서류 기재사항 준수의무 위반
보험업법 제127조의3

(출처 : (주)메리츠금융지주 각 사업년도 사업보고서 및 분기보고서, 회사제시 자료)

- 공정거래위원회의 제재현황

[ 메리츠화재해상보험(주)의 공정거래위원회 제재 현황 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)

(단위: 백만원)

일자
제재기관
대상자
처벌 또는 조치내용
금전적제재금액
사유
근거법령
처벌, 조치에대한 이행사항
재발방지를 위한 회사의 대책

2022.12.20.
공정거래위원회
메리츠화재 및 직원
검찰고발
-
`22.4월 공정거래위원회의 시정조치 및 과징금 부과 처분을 받은 공공기관 입찰 담합사건 관련하여 공정거래위원회에서 당사 및 당사 직원 형사 고발
독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제40조 제1항 제3호 및 제8호
형사소송 진행 중
재발방지 노력

2022.04.19
공정거래위원회
메리츠화재
시정조치 및과징금부과
24
한국토지주택공사 발주 2018년 전세임대주택 화재보험 입찰관련 8개 사업자의 부당한 공동행위에 대한 건
독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제40조 제1항 제8호
과징금 납부
재발방지 노력

(출처 : (주)메리츠금융지주 각 사업년도 사업보고서 및 분기보고서, 회사제시 자료)

(3) 한국거래소 등의 제재현황- 해당사항 없음(4) 단기 매매차익 발생 및 반환 현황- 해당사항 없음

● 메리츠증권(주)
(1) 수사ㆍ사법기관의 제재현황- 해당사항 없음
(2) 행정기관의 제재현황1) 금융감독당국의 제재현황- 금융감독당국의 회사에 대한 제재현황

[ 메리츠증권(주)의 금융감독당국 제재 현황 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)

제재일자
제재기관
조치대상자
조치내용
금전적제재금액
사유 및 근거법령
조치에 대한 회사의 이행현황 및재발방지를 위한 회사의 대책

2019.06.18
금융감독원
메리츠증권
과태료
800만원
업무보고서 제출의무 위반(자본시장법 제33조 제4항 및 제5항, 동법 시행령 제36조 제3항 및 제7항, 금융투자업규정 제3-66조 제4항)
업무보고서 관련 내부통제 강화하고, 과태료 납부하였음

2021.09.29
금융감독원
메리츠증권
과태료
6,000만원
부당한 재산상 이익의 수령 금지 위반(자본시장법 제71조 제7호, 동법 시행령 제68조 제5항 제3호 등)
재산상이익 수령에 대한 통제 강화 및 정기적 교육 실시하고, 과태료 납부하였음.

2022.02.23
금융감독원
메리츠증권
과태료
19,500만원
공매도 제한 위반(자본시장법 제180조, 동법 시행령 제208조 제2항 등
공매도에 대한 내부통제 강화하고, 과태료 납부하였음

2022.06.09
금융감독원
메리츠증권
과태료
14,300만원
단독펀드 해지 회피 목적의 집합투자증권 판매 금지 위반, 부당한 재산상 이익의 수령 금지 위반(자본시장법 제71조 제7호, 동법 시행령 제68조 제5항 제3호 등)
불건전 영업행위 관련 통제 강화 및 교육 실시하고, 과태료 납부하였음.

2022.12.12
금융감독원
메리츠증권
과태료
68,900만원
타 수수료 수취 금지 위반 및 매매주문 수탁 부적정(자본시장법 제71조 제7호 등)
2021년 금감원 종합검사 관련 일부 건에 대한 선조치.위반 사항 관련 통제 강화 및 교육 실시하고, 과태료 납부하였음

2023.01.20
금융감독원
메리츠증권
과태료
16,500만원
신탁재산 집합주문 처리절차 위반(자본시장법 제108조 제9호 등)
2021년 금감원 종합검사 관련 일부 건에 대한 선조치.위반 사항 관련 통제 강화 및 교육 실시하고, 과태료 납부하였음

2023.02.01
금융감독원
메리츠증권
과태료
103,750만원
조사분석자료 제3자 사전제공사실 미공표, 전문투자자 지정을 위한 설명의무 미이행, 투자일임재산 운용 부적정, 투자광고 절차 위반(자본시장법 제57조 제6항, 제71조 제7호, 제98조 제2항 제10호 등)
2021년 금감원 종합검사 관련 일부 건에 대한 선조치.위반 사항 관련 통제 강화 및 교육 실시하고, 과태료 납부하였음

2023.03.20
금융감독원
메리츠증권
기관경고
-
신용공여 제한 위반, 금융투자상품 불완전판매, 기업어음증권 등에 대한 지급보증 금지 위반, 손실보전 금지 위반(자본시장법 제55조 제2호, 제72조 제1항, 제166조 및 舊자본시장법 제46조 제2항 등)
2021년 금감원 부문 및 종합검사 결과에 대한 조치로 위반 사항 관련 통제 강화 및 교육 실시함

(출처 : (주)메리츠금융지주 각 사업년도 사업보고서, 회사 제시자료)

- 금융감독당국의 임직원에 대한 제재현황

[ 메리츠증권(주)의 금융감독당국 임직원 제재 현황 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)

제재일자
제재기관
조치대상자
전/현직여부
근속연수
조치내용
금전적제재금액
횡령/배임 등금액
사유 및 근거법령
조치에 대한 회사의 이행현황 및재발방지를 위한 회사의 대책

2021.10.29
금융감독원
상무
전직
2년 7개월
견책상당
-
-
부당한 재산상 이익의 수령 금지 위반(자본시장법 제71조 제7호 등)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

2023.03.20.
금융감독원
전무
전직
6년 5개월
견책상당
-
-
단독펀드 해지 회피 목적의 집합투자증권 판매금지 위반부당한 재산상 이익의 수령금지 위반타 수수료 수취 금지 위반(자본시장법 제71조 제7호, 제98조 제3항 제10호 등)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

2023.03.20.
금융감독원
상무
전직
10년 3개월
견책상당
-
-
신용공여 제한 위반 (자본시장법 제72조 제1항 등)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

2023.03.20.
금융감독원
전무
현직
15년 0개월
견책
-
-
사모펀드 등 금융투자상품 불완전판매(舊자본시장법 제46조 제2항, 제47조 제1항, 제3항,자본시장법 제71조 제5호 등)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

2023.03.20.
금융감독원
전무
현직
15년 0개월
견책
-
-
손실보전 금지 위반 (자본시장법 제55조 제3호)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

2023.03.20.
금융감독원
전무
현직
15년 0개월
견책
-
-
신용공여 제한 위반 (자본시장법 제72조 제1항 등)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

2023.03.20.
금융감독원
상무
현직
10년 10개월
견책
-
-
신용공여 제한 위반 (자본시장법 제72조 제1항 등)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

(출처 : (주)메리츠금융지주 각 사업년도 사업보고서, 회사 제시자료)

(주1) 임직원 : 이사,감사,업무집행지시자,집행임원 및 중요한 직원(주2) 조치대상의 직위, 전.현직구분, 근속연수는 제재조치일 기준

2) 공정거래위원회의 제재현황- 해당사항 없음3) 과세당국(국세청, 관세청 등)의 제재현황- 해당사항 없음4) 한국거래소 등 기타 행정ㆍ공공기관의 제재현황

[ 메리츠증권(주)의 기타 행정ㆍ공공기관의 회사에 대한 제재 현황 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)

제재일자
제재기관
조치대상자
조치내용
금전적제재금액
사유
근거법령
조치에 대한 회사의 이행현황 및재발방지를 위한 회사의 대책

2019.12.30
한국거래소
메리츠증권
약식제재금
50만원
프로그램매매 호가표시 의무 위반
유가증권시장 업무규정 제11조, 동 규정 시행세칙 제6조의5 제2항 제2호, 제12조 제1항 제19호 및 제20호
프로그램매매 호가표시 관련 내부통제 강화하고, 약식제재금 납부하였음

2020.01.17
한국거래소
메리츠증권
약식제재금
50만원
프로그램매매 호가표시 의무 위반
유가증권시장 업무규정 제11조, 동 규정 시행세칙 제6조의5 제2항 제2호, 제12조 제1항 제19호 및 제20호
프로그램매매 호가표시 관련 내부통제 강화하고, 약식제재금 납부하였음

2021.03.05
한국거래소
메리츠증권
약식제재금
185만원
미결제약정수량 보유한도 위반
파생상품시장 업무규정 제154조 제1항 제1호, 동 규정 시행세칙 제162조의2
미결제약정수량 보유한도 관련 내부통제 강화하고, 약식제재금 납부하였음

2021.10.12
한국거래소
메리츠증권
약식제재금
50만원
프로그램매매 호가표시 의무 위반
유가증권시장 업무규정 제11조, 동 규정 시행세칙 제6조의5 제2항 제2호, 제12조 제1항 제19호 및 제20호
프로그램매매 호가표시 관련 내부통제 강화하고, 약식제재금 납부하였음

2022.03.18
한국거래소
메리츠증권
약식제재금
50만원
자기주식매매호가 미제출
코스닥시장 업무규정 제10조 제1항, 동 규정 시행세칙 제7조 제1항
자기주식매매호가 제출 관련 내부통제 강화하고, 약식제재금 납부하였음

2022.04.22
한국거래소
메리츠증권
회원제재금
11,900만원
공매도 제한 위반
유가증권시장 업무규정 제17조 제1항, 제18조 제1항, 동 규정 시행세칙 제14조, 시장감시규정 제4조 제1항 제12호
공매도에 대한 내부통제 강화하고, 회원제재금 납부하였음

2022.08.29
한국거래소
메리츠증권
회원제재금
7,000만원
공정거래질서 저해행위 금지 위반
시장감시규정 제4조 제1항 제4호
공정거래질서 저해행위 관련 내부통제 강화하고 회원제재금 납부하였음

- 기타 행정ㆍ공공기관의 회사에 대한 : 해당사항 없음(3) 상장 또는 공시 관련 한국거래소 및 금융투자협회로부터 받은 제재- 해당사항 없음(4) 단기매매차익의 발생 및 반환에 관한 사항- 해당사항 없음

●
메리츠캐피탈(주)(1) 제재현황

[ 메리츠캐피탈(주)의 제재 현황 ]

(기준일 : 2024년 03월 13일)

제재일자
제재기관
조치대상
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황 및 재발방지 대책
횡령ㆍ배임해당여부

2019.12.16
금융감독원
메리츠캐피탈
과태료(100만원)
증권발행실적보고서 제출의무 위반(자본시장법 제128조)
증권발행실적 제출 관련 내부통제를 강화하고,과태료 납부하였음
해당없음

(출처 : (주)메리츠금융지주 각 사업년도 사업보고서, 회사제시자료)

(2) 한국거래소 등으로부터 받은 제재- 해당사항 없음(3) 단기매매차익의 발생 및 반환에 관한 사항- 해당사항 없음

아. 주식의 포괄적 교환 관련 유의사항당사는 2023년 자회사 자본 배분의 효율성을 증대시키고, 자회사의 우수한 영업현금흐름을 내재화하여 지주의 재무유연성을 증가시키는 등 그룹내 경영체계의 효율성을 증가시키기 위해
메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)를 완전 자회사로 전환시키는 포괄적주식교환을 진행하였습니다.
2023년 02월 01일 주식교환일로 메리츠화재해상보험(주) 주주들에게 1주당 1.2657378주의 비율로 신주(기명식 보통주식) 발행을 통해 교부하였으며,
2023년 04월 05일 주식교환일로 메리츠증권(주) 주주들에게 1주당 0.1607327주의 비율로 신주(기명식 보통주식) 발행을 통해 교부하여 관련 법령이 허용하는 절차와 방법에 따라 메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)를 완전자회사로 전환하였습니다.당사와 메리츠화재해상보험(주)간 포괄적 주식교환 관련 보다 상세한 내용은
2023년 1월 2일 최종적으로 제출된 당사 주식의 포괄적 주식교환 증권신고서 및 2023년 2월 1일 제출된 증권발행실적보고서(합병등) 참고 부탁드립니다. 또한, 당사와 메리츠증권(주)간 포괄적 주식교환 관련 보다 상세한 내용은
2023년 2월 6일 최종적으로 제출된 당사 주식의 포괄적 주식교환 증권신고서 및 2023년 4월 5일 제출된 증권발행실적보고서(합병등) 등 관련 공시사항 참고부탁드립니다.

당사는 2023년 자회사 자본 배분의 효율성을 증대시키고, 자회사의 우수한 영업현금흐름을 내재화하여 지주의 재무유연성을 증가시키는 등 그룹내 경영체계의 효율성을 증가시키기 위해 메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)를 완전 자회사로 전환시키는 포괄적주식교환을 진행하였습니다. 2023년 02월 01일 주식교환일로 메리츠화재해상보험(주) 주주들에게 1주당 1.2657378주의 비율로 신주(기명식 보통주식) 발행을 통해 교부하였으며, 2023년 04월 05일 주식교환일로 메리츠증권(주) 주주들에게 1주당 0.1607327주의 비율로 신주(기명식 보통주식) 발행을 통해 교부하여 관련 법령이 허용하는 절차와 방법에 따라 메리츠화재해상보험(주) 및 메리츠증권(주)를 완전자회사로 전환하였습니다.당사 및 메리츠화재해상보험(주)간 주식의 포괄적 교환 대상회사 개요, 주식교환비율 및 산출근거, 주요일정은 아래와 같습니다. 1) 주식의 포괄적 교환 대상회사 개요

완전모회사가되는 회사

상호

주식회사 메리츠금융지주회사

소 재 지

서울특별시 강남구 강남대로 382

대표이사

김용범

법인구분

유가증권시장 상장법인

완전자회사가되는 회사

상호

메리츠화재해상보험주식회사

소 재 지

서울특별시 강남구 강남대로 382

대표이사

김용범

법인구분

유가증권시장 상장법인

2) 주식교환비율 및 산출근거① 주식교환비율

(단위 : 원, 배)

구 분
완전모회사(메리츠금융지주)
완전자회사(메리츠화재)

기준주가
27,132원
34,342원

- 할인 또는 할증률
0%
0%

자산가치·수익가치 평균
-
-

- 자산가치
-
-

- 수익가치
-
-

교환가액(1주당)
27,132원
34,342원

교환비율
1
1.2657378

상대가치
-
-

주) (주)메리츠금융지주 보통주와 메리츠화재해상보험(주) 보통주의 주식교환비율은 1: 1.2657378으로 결정 되었습니다. 주식교환일(2023년 2월 01일 0시) 메리츠화재해상보험(주)의 주주명부에 기재되어 있는 보통주주(단, (주)메리츠금융지주는 제외)에 대하여 메리츠화재의 보통주(액면금액 500원) 1주당 (주)메리츠금융지주의 보통주(액면금액 500원) 1.2657378주를 교환 하여 지급합니다.

② 산출근거

(주)메리츠금융지주와 메리츠화재해상보험(주)는 모두 주권상장법인이므로 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제176조의5 제1항 제1호 및 제176조의6 제2항에 의거하여 기준주가를 산정한 후, 이를 기초로 교환비율을 산출하였습니다.

※ 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의4(합병 등의 특례)

① 주권상장법인은 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 행위(이하 이 조에서 “합병 등”이라 한다)를 하려면 대통령령으로 정하는 요건·방법 등의 기준에 따라야 한다.

3. 주식의 포괄적 교환 또는 포괄적 이전

※ 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제176조의5(합병의 요건 및 방법 등)

① 주권상장법인이 다른 법인과 합병하려는 경우에는 다음 각 호의 방법에 따라 산정한 합병가액에 따라야 한다. 이 경우 주권상장법인이 제1호 또는 제2호 가목 본문에 따른 가격을 산정할 수 없는 경우에는 제2호 나목에 따른 가격으로 하여야 한다.

1. 주권상장법인 간 합병의 경우에는 합병을 위한 이사회 결의일과 합병계약을 체결한 날 중 앞서는 날의 전일을 기산일로 한 다음 각 목의 종가(증권시장에서 성립된 최종가격을 말한다. 이하 이 항에서 같다)를 산술평균한 가액(이하 이 조에서 “기준시가”라 한다)을 기준으로 100분의 30(계열회사 간 합병의 경우에는 100분의 10)의 범위에서 할인 또는 할증한 가액. 이 경우 가목 및 나목의 평균종가는 종가를 거래량으로 가중산술평균하여 산정한다.

가. 최근 1개월간 평균종가. 다만, 산정대상기간 중 배당락 또는 권리락이 있는 경우로서 배당락 또는 권리락이 있은 날부터 기산일까지의 기간이 7일 이상인 경우에는 그 기간의 평균종가로 한다.

나. 최근 1주일간 평균종가

다. 최근일의 종가

※ 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제176조의6(영업양수·양도 등의 요건·방법 등)

② 법 제165조의4 제1항 제3호에 따른 주식의 포괄적 교환 또는 포괄적 이전과 같은 항 제4호에 따른 분할합병에 관하여는 제176조의5 제1항(분할되는 법인의 합병대상이 되는 부분의 합병가액 산정에 관하여는 같은 항 제2호 나목)을 준용한다. 다만, 주식의 포괄적 이전으로서 그 주권상장법인이 단독으로 완전자회사가 되는 경우에는 그러하지 아니하다.

③ 법 제165조의4제1항제2호에 따른 중요한 영업 또는 자산의 양수ㆍ양도, 같은 항 제3호에 따른 주식의 포괄적 교환, 포괄적 이전(「상법」 제360조의2 및 제360조의15에 따른 완전자회사가 되는 법인 중 주권비상장법인이 포함되는 경우와 완전모회사가 주권비상장법인으로 되는 경우만 해당한다) 또는 법 제165조의4제1항제4호에 따른 분할합병을 하려는 경우에는 각각 영업 또는 자산의 양수ㆍ양도 가액, 주식의 포괄적 교환 비율, 포괄적 이전 비율 또는 분할합병 비율의 적정성에 대하여 외부평가기관(제176조의5제9항ㆍ제10항에 따라 합병에 대한 평가를 할 수 없는 외부평가기관은 제외한다)의 평가를 받아야 한다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 외부평가기관의 평가를 받지 아니할 수 있다.

1. 중요한 자산의 양수ㆍ양도 중 증권시장을 통한 증권의 매매, 자산의 경매 등 외부평가기관의 평가 필요성이 적은 자산의 양수ㆍ양도로서 금융위원회가 정하여 고시하는 경우

2. 코넥스시장에 상장된 법인과 주권비상장법인 간의 중요한 영업 또는 자산의 양수ㆍ양도, 주식의 포괄적 교환 및 포괄적 이전 또는 분할합병의 경우

가. 완전모회사가 되는 회사: (주)메리츠금융지주

(단위: 원)

구 분
기 간
금 액

최근 1개월 가중산술평균종가(A)
2022년 10월 19일 ~ 2022년 11월 18일
24,766

최근 1주일 가중산술평균종가(B)
2022년 11월 14일 ~ 2022년 11월 18일
28,581

최근일 종가(C)
2022년 11월 18일
28,050

주식교환가액{D=(A+B+C)/3}
-
27,132

주) 기준주가는 주식교환을 위한 이사회 결의일(2022년 11월 21일)의 전일(2022년 11월 18일)을 기산일로 하여 ① 최근 1개월 거래량 가중산술평균종가, ② 최근 1주일거래량 가중산술평균종가, ③ 최근일 종가를 산술평균한 가액[(①+②+③)÷3]으로 산출합니다.한편, 기준주가 산정을 위해 2022년 11월 18일을 기산일로 하여 소급한 메리츠금융지주의 1개월 종가 및 거래량 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주)

일자
종가(원)
거래량(주)
종 가×거래량

2022/10/19
23,400
170,307
3,985,183,800

2022/10/20
22,850
245,720
5,614,702,000

2022/10/21
21,200
275,434
5,839,200,800

2022/10/24
21,200
185,767
3,938,260,400

2022/10/25
20,950
278,957
5,844,149,150

2022/10/26
20,550
131,905
2,710,647,750

2022/10/27
22,150
217,464
4,816,827,600

2022/10/28
22,100
200,592
4,433,083,200

2022/10/31
21,700
257,591
5,589,724,700

2022/11/01
21,550
190,336
4,101,740,800

2022/11/02
22,200
122,190
2,712,618,000

2022/11/03
22,350
221,625
4,953,318,750

2022/11/04
24,500
402,391
9,858,579,500

2022/11/07
23,850
263,522
6,284,999,700

2022/11/08
25,900
277,012
7,174,610,800

2022/11/09
28,550
313,449
8,948,968,950

2022/11/10
27,950
260,509
7,281,226,550

2022/11/11
27,900
235,292
6,564,646,800

2022/11/14
28,700
218,014
6,257,001,800

2022/11/15
29,850
313,376
9,354,273,600

2022/11/16
28,000
323,142
9,047,976,000

2022/11/17
27,750
159,983
4,439,528,250

2022/11/18
28,050
192,315
5,394,435,750

1개월 가중산술평균종가(원)
24,766

1주일 가중산술평균종가(원)
28,581

최근일 종가(원)
28,050

나. 완전자회사가 되는 회사[완전자회사 : 메리츠화재해상보험(주)(이하 "메리츠화재")]

(단위: 원)

구 분
기 간
금 액

최근 1개월 가중산술평균종가(A)
2022년 10월 19일 ~ 2022년 11월 18일
32,205

최근 1주일 가중산술평균종가(B)
2022년 11월 14일 ~ 2022년 11월 18일
34,872

최근일 종가(C)
2022년 11월 18일
35,950

주식교환가액{D=(A+B+C)/3}
-
34,342

주) 기준주가는 주식교환을 위한 이사회 결의일(2022년 11월 21일)의 전일(2022년 11월 18일)을 기산일로 하여 ① 최근 1개월 거래량 가중산술평균종가, ② 최근 1주일거래량 가중산술평균종가, ③ 최근일 종가를 산술평균한 가액[(①+②+③)÷3]으로 산출합니다.한편, 기준주가 산정을 위해 2022년 11월 18일을 기산일로 하여 소급한 메리츠화재의 1개월 종가 및 거래량 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주)

일자
종가(원)
거래량(주)
종 가×거래량

2022/10/19
31,250
116,995
3,656,093,750

2022/10/20
30,750
675,296
20,765,352,000

2022/10/21
30,250
107,910
3,264,277,500

2022/10/24
29,350
171,520
5,034,112,000

2022/10/25
29,550
88,050
2,601,877,500

2022/10/26
29,450
95,816
2,821,781,200

2022/10/27
30,450
115,393
3,513,716,850

2022/10/28
31,650
131,572
4,164,253,800

2022/10/31
31,450
105,485
3,317,503,250

2022/11/01
31,700
68,581
2,174,017,700

2022/11/02
32,050
77,622
2,487,785,100

2022/11/03
31,900
103,334
3,296,354,600

2022/11/04
32,350
102,779
3,324,900,650

2022/11/07
32,200
65,692
2,115,282,400

2022/11/08
32,500
129,066
4,194,645,000

2022/11/09
34,600
187,328
6,481,548,800

2022/11/10
33,600
116,392
3,910,771,200

2022/11/11
34,400
146,911
5,053,738,400

2022/11/14
34,250
160,853
5,509,215,250

2022/11/15
34,700
148,732
5,161,000,400

2022/11/16
34,650
107,922
3,739,497,300

2022/11/17
34,950
103,268
3,609,216,600

2022/11/18
35,950
131,694
4,734,399,300

1개월 가중산술평균종가(원)
32,205

1주일 가중산술평균종가(원)
34,872

최근일 종가(원)
35,950

③ 외부평가에 관한 사항본건 주식교환은 주권상장법인간의 주식교환으로 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의 4, 동법 시행령 제176조의6 및 제176조의5에 따라 교환가액을 산정 한후 이를 기초로 교환비율을 산출하였으므로, 동법 시행령 제176조의6 제3항에 의하여 교환가액의 적정성에 대한 외부평가기관의 평가가 요구되지 않습니다.

3) 주식교환 주요일정본건 당사와 메리츠화재해상보험(주)간 주식교환 관련하여 공시된 주요 일정은 하기와 같습니다.

이사회 결의일
2022년 11월 21일

계약일
2022년 11월 21일

주주총회를 위한 주주확정일
2022년 12월 06일

승인을 위한 주주총회일
2023년 01월 05일

주식매수청구권행사 기간 및 가격
시작일
2023년 01월 05일

종료일
2023년 01월 16일

(주식매수청구가격-회사제시)
주식회사 메리츠금융지주 : 25,636원메리츠화재해상보험 주식회사 : 32,793원

[ 메리츠금융지주 주요 일정 ]주식교환계약일주주확정 기준일 공고주주총회를 위한 주주확정 기준일주주총회 소집통지일반대의사통지접수기간주식교환 승인을 위한 주주총회일주식매수청구권 행사기간주식매수청구대금 지급일주식교환일주식교환에 따른 자본금 변경등기신청일주식추가상장예정일[ 메리츠화재 주요 일정 ]주식교환계약일주주확정 기준일 공고주주총회를 위한 주주확정 기준일주주총회 소집통지일반대의사통지접수기간주식교환 승인을 위한 주주총회일주식매수청구권 행사기간주권실효통지ㆍ공고일주식매수청구대금 지급일주권실효통지ㆍ공고 만료일주식교환일매매거래 정지기간상장폐지일
2022년 11월 21일2022년 11월 21일2022년 12월 06일2022년 12월 21일2022년 11월 21일 ~ 2023년 01월 05일2023년 01월 05일2023년 01월 05일 ~ 01월 16일2023년 01월 30일2023년 02월 01일2023년 02월 02일2023년 02월 21일2022년 11월 21일2022년 11월 21일2022년 12월 06일2022년 12월 21일2022년 11월 21일 ~ 2023년 01월 05일2023년 01월 05일2023년 01월 05일 ~ 01월 16일2023년 01월 17일2023년 01월 30일2023년 01월 31일2023년 02월 01일2023년 01월 30일 ~ 02월 20일2023년 02월 21일

또한 당사 및 메리츠증권(주)간 주식의 포괄적 교환 대상회사 개요, 주식교환비율 및 산출근거, 주요일정은 아래와 같습니다. 1) 주식의 포괄적 교환 대상회사 개요

완전모회사가되는 회사

상호

주식회사 메리츠금융지주회사

소 재 지

서울특별시 강남구 강남대로 382

대표이사

김용범

법인구분

유가증권시장 상장법인

완전자회사가되는 회사

상호

메리츠증권 주식회사

소 재 지

서울특별시 영등포구 국제금융로 10 Three IFC

대표이사

최알렉산더희문

법인구분

유가증권시장 상장법인

2) 주식교환비율 및 산출근거① 주식교환비율

(단위 : 원, 배)

구 분
완전모회사(메리츠금융지주)
완전자회사(메리츠증권)

기준주가
27,132원
4,361원

- 할인 또는 할증률
0%
0%

자산가치·수익가치 평균
-
-

- 자산가치
-
-

- 수익가치
-
-

교환가액(1주당)
27,132원
4,361원

교환비율
1
0.1607327

상대가치
-
-

주) (주)메리츠금융지주 보통주와 메리츠증권(주) 보통주의 주식교환비율은 1 : 0.1607327로 결정 되었습니다. 주식교환일(2023년 04월 05일 0시) 메리츠증권(주)의 주주명부에 기재되어 있는 보통주주(단, (주)메리츠금융지주는 제외)에 대하여 메리츠증권(주)의 보통주(액면금액 1,000원) 1주당 (주)메리츠금융지주의 보통주(액면금액 500원) 0.1607327주를 교환 하여 지급합니다.

② 산출근거

(주)메리츠금융지주와 메리츠증권(주)는 모두 주권상장법인이므로 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제176조의5 제1항 제1호 및 제176조의6 제2항에 의거하여 기준주가를 산정한 후, 이를 기초로 교환비율을 산출하였습니다.

※ 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의4(합병 등의 특례)

① 주권상장법인은 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 행위(이하 이 조에서 “합병 등”이라 한다)를 하려면 대통령령으로 정하는 요건·방법 등의 기준에 따라야 한다.

3. 주식의 포괄적 교환 또는 포괄적 이전

※ 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제176조의5(합병의 요건 및 방법 등)

① 주권상장법인이 다른 법인과 합병하려는 경우에는 다음 각 호의 방법에 따라 산정한 합병가액에 따라야 한다. 이 경우 주권상장법인이 제1호 또는 제2호 가목 본문에 따른 가격을 산정할 수 없는 경우에는 제2호 나목에 따른 가격으로 하여야 한다.

1. 주권상장법인 간 합병의 경우에는 합병을 위한 이사회 결의일과 합병계약을 체결한 날 중 앞서는 날의 전일을 기산일로 한 다음 각 목의 종가(증권시장에서 성립된 최종가격을 말한다. 이하 이 항에서 같다)를 산술평균한 가액(이하 이 조에서 “기준시가”라 한다)을 기준으로 100분의 30(계열회사 간 합병의 경우에는 100분의 10)의 범위에서 할인 또는 할증한 가액. 이 경우 가목 및 나목의 평균종가는 종가를 거래량으로 가중산술평균하여 산정한다.

가. 최근 1개월간 평균종가. 다만, 산정대상기간 중 배당락 또는 권리락이 있는 경우로서 배당락 또는 권리락이 있은 날부터 기산일까지의 기간이 7일 이상인 경우에는 그 기간의 평균종가로 한다.

나. 최근 1주일간 평균종가

다. 최근일의 종가

※ 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제176조의6(영업양수·양도 등의 요건·방법 등)

② 법 제165조의4 제1항 제3호에 따른 주식의 포괄적 교환 또는 포괄적 이전과 같은 항 제4호에 따른 분할합병에 관하여는 제176조의5 제1항(분할되는 법인의 합병대상이 되는 부분의 합병가액 산정에 관하여는 같은 항 제2호 나목)을 준용한다. 다만, 주식의 포괄적 이전으로서 그 주권상장법인이 단독으로 완전자회사가 되는 경우에는 그러하지 아니하다.

③ 법 제165조의4제1항제2호에 따른 중요한 영업 또는 자산의 양수ㆍ양도, 같은 항 제3호에 따른 주식의 포괄적 교환, 포괄적 이전(「상법」 제360조의2 및 제360조의15에 따른 완전자회사가 되는 법인 중 주권비상장법인이 포함되는 경우와 완전모회사가 주권비상장법인으로 되는 경우만 해당한다) 또는 법 제165조의4제1항제4호에 따른 분할합병을 하려는 경우에는 각각 영업 또는 자산의 양수ㆍ양도 가액, 주식의 포괄적 교환 비율, 포괄적 이전 비율 또는 분할합병 비율의 적정성에 대하여 외부평가기관(제176조의5제9항ㆍ제10항에 따라 합병에 대한 평가를 할 수 없는 외부평가기관은 제외한다)의 평가를 받아야 한다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 외부평가기관의 평가를 받지 아니할 수 있다.

1. 중요한 자산의 양수ㆍ양도 중 증권시장을 통한 증권의 매매, 자산의 경매 등 외부평가기관의 평가 필요성이 적은 자산의 양수ㆍ양도로서 금융위원회가 정하여 고시하는 경우

2. 코넥스시장에 상장된 법인과 주권비상장법인 간의 중요한 영업 또는 자산의 양수ㆍ양도, 주식의 포괄적 교환 및 포괄적 이전 또는 분할합병의 경우

가. 완전모회사가 되는 회사: (주)메리츠금융지주

(단위: 원)

구 분
기 간
금 액

최근 1개월 가중산술평균종가(A)
2022년 10월 19일 ~ 2022년 11월 18일
24,766

최근 1주일 가중산술평균종가(B)
2022년 11월 14일 ~ 2022년 11월 18일
28,581

최근일 종가(C)
2022년 11월 18일
28,050

주식교환가액{D=(A+B+C)/3}
-
27,132

주) 기준주가는 주식교환을 위한 이사회 결의일(2022년 11월 21일)의 전일(2022년 11월 18일)을 기산일로 하여 ① 최근 1개월 거래량 가중산술평균종가, ② 최근 1주일거래량 가중산술평균종가, ③ 최근일 종가를 산술평균한 가액[(①+②+③)÷3]으로 산출합니다.

한편, 기준주가 산정을 위해 2022년 11월 18일을 기산일로 하여 소급한 메리츠금융지주의 1개월 종가 및 거래량 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주)

일자
종가(원)
거래량(주)
종 가×거래량

2022/10/19
23,400
170,307
3,985,183,800

2022/10/20
22,850
245,720
5,614,702,000

2022/10/21
21,200
275,434
5,839,200,800

2022/10/24
21,200
185,767
3,938,260,400

2022/10/25
20,950
278,957
5,844,149,150

2022/10/26
20,550
131,905
2,710,647,750

2022/10/27
22,150
217,464
4,816,827,600

2022/10/28
22,100
200,592
4,433,083,200

2022/10/31
21,700
257,591
5,589,724,700

2022/11/01
21,550
190,336
4,101,740,800

2022/11/02
22,200
122,190
2,712,618,000

2022/11/03
22,350
221,625
4,953,318,750

2022/11/04
24,500
402,391
9,858,579,500

2022/11/07
23,850
263,522
6,284,999,700

2022/11/08
25,900
277,012
7,174,610,800

2022/11/09
28,550
313,449
8,948,968,950

2022/11/10
27,950
260,509
7,281,226,550

2022/11/11
27,900
235,292
6,564,646,800

2022/11/14
28,700
218,014
6,257,001,800

2022/11/15
29,850
313,376
9,354,273,600

2022/11/16
28,000
323,142
9,047,976,000

2022/11/17
27,750
159,983
4,439,528,250

2022/11/18
28,050
192,315
5,394,435,750

1개월 가중산술평균종가(원)
24,766

1주일 가중산술평균종가(원)
28,581

최근일 종가(원)
28,050

나. 완전자회사가 되는 회사[완전자회사 : 메리츠증권(주)(이하 "메리츠증권")]

(단위: 원)

구 분
기 간
금 액

최근 1개월 가중산술평균종가(A)
2022년 10월 19일 ~ 2022년 11월 18일
3,925

최근 1주일 가중산술평균종가(B)
2022년 11월 14일 ~ 2022년 11월 18일
4,528

최근일 종가(C)
2022년 11월 18일
4,630

주식교환가액{D=(A+B+C)/3}
-
4,361

주) 기준주가는 주식교환을 위한 이사회 결의일(2022년 11월 21일)의 전일(2022년 11월 18일)을 기산일로 하여 ① 최근 1개월 거래량 가중산술평균종가, ② 최근 1주일거래량 가중산술평균종가, ③ 최근일 종가를 산술평균한 가액[(①+②+③)÷3]으로 산출합니다.

한편, 기준주가 산정을 위해 2022년 11월 18일을 기산일로 하여 소급한 메리츠증권의 1개월 종가 및 거래량 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주)

일자
종가(원)
거래량(주)
종 가×거래량

2022/10/19
3,650
1,866,806
6,813,841,900

2022/10/20
3,520
6,250,352
22,001,239,040

2022/10/21
3,490
1,613,678
5,631,736,220

2022/10/24
3,520
3,289,809
11,580,127,680

2022/10/25
3,535
1,315,332
4,649,698,620

2022/10/26
3,410
1,244,746
4,244,583,860

2022/10/27
3,695
2,316,811
8,560,616,645

2022/10/28
3,645
963,389
3,511,552,905

2022/10/31
3,700
1,956,640
7,239,568,000

2022/11/01
3,785
1,325,561
5,017,248,385

2022/11/02
3,835
1,412,362
5,416,408,270

2022/11/03
3,760
1,439,001
5,410,643,760

2022/11/04
3,890
2,252,894
8,763,757,660

2022/11/07
4,080
1,817,393
7,414,963,440

2022/11/08
4,205
1,293,938
5,441,009,290

2022/11/09
4,475
2,204,667
9,865,884,825

2022/11/10
4,290
1,680,285
7,208,422,650

2022/11/11
4,450
2,684,915
11,947,871,750

2022/11/14
4,460
1,057,072
4,714,541,120

2022/11/15
4,625
1,477,471
6,833,303,375

2022/11/16
4,505
1,881,276
8,475,148,380

2022/11/17
4,360
1,093,630
4,768,226,800

2022/11/18
4,630
1,536,514
7,114,059,820

1개월 가중산술평균종가(원)
3,925

1주일 가중산술평균종가(원)
4,528

최근일 종가(원)
4,630

③ 외부평가에 관한 사항본건 주식교환은 주권상장법인간의 주식교환으로 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의 4, 동법 시행령 제176조의6 및 제176조의5에 따라 교환가액을 산정 한후 이를 기초로 교환비율을 산출하였으므로, 동법 시행령 제176조의6 제3항에 의하여 교환가액의 적정성에 대한 외부평가기관의 평가가 요구되지 않습니다.

3) 주식교환 주요일정본건 당사와 메리츠증권(주)간 주식교환 관련하여 공시된 주요 일정은 하기와 같습니다.

이사회 결의일
2022년 11월 21일

계약일
2022년 11월 21일

주주총회를 위한 주주확정일
2023년 02월 03일

승인을 위한 주주총회일
2023년 03월 08일

주식매수청구권행사 기간 및 가격
시작일
2023년 03월 08일

종료일
2023년 03월 28일

(주식매수청구가격-회사제시)
주식회사 메리츠금융지주 : 25,636원메리츠증권 주식회사 : 4,109원

[ 메리츠금융지주 주요 일정 ]주식교환계약일주주확정 기준일 공고주주총회를 위한 주주확정 기준일주주총회 소집통지일반대의사통지접수기간주식교환 승인을 위한 주주총회일주식매수청구권 행사기간주식매수청구대금 지급일주식교환일주식교환에 따른 자본금 변경등기신청일주식추가상장예정일[ 메리츠증권 주요 일정 ]주식교환계약일주주확정 기준일 공고주주총회를 위한 주주확정 기준일주주총회 소집통지일반대의사통지접수기간주식교환 승인을 위한 주주총회일주식매수청구권 행사기간주권실효통지ㆍ공고일주식매수청구대금 지급일주권실효통지ㆍ공고 만료일주식교환일매매거래 정지기간상장폐지일
2022년 11월 21일2023년 01월 19일2023년 02월 03일2023년 02월 21일2022년 11월 21일 ~ 2023년 03월 08일2023년 03월 08일2023년 03월 08일 ~ 03월 28일2023년 04월 03일2023년 04월 05일2023년 04월 06일2023년 04월 25일2022년 11월 21일2023년 01월 19일2023년 02월 03일2023년 02월 21일2022년 11월 21일 ~ 2023년 03월 08일2023년 03월 08일2023년 03월 08일 ~ 03월 28일2023년 03월 29일2023년 04월 03일2023년 04월 04일2023년 04월 05일2023년 04월 03일 ~ 04월 24일2023년 04월 25일

상기 주식의 포괄적 교환 진행 전후 당사 지배구조도는 다음과 같습니다.

[주식교환 전/후 메리츠금융지주의 주요 계열회사 및 지배구조]

<교환 전>

지분구조도(교환전)

주) 2023년 2월 6일 제출한 당사 주식의 포괄적 교환 증권신고서 작성 시점 기준 주요 계열회사 및 지분율 표시하였으며, 전체 계열회사에 관한 내용은 본 채무증권 증권신고서 "제2부 발행인에 관한 사항" 참고 부탁드립니다.

<교환 후>

지분구조도(교환후)

주) 2023년 2월 6일 제출한 당사 주식의 포괄적 교환 증권신고서 작성 시점 기준 주요 계열회사 및 지분율 표시하였으며, 전체 계열회사에 관한 내용은 본 채무증권 증권신고서 "제2부 발행인에 관한 사항" 참고 부탁드립니다.

당사와 메리츠화재해상보험(주)간 포괄적 주식교환 관련 보다 상세한 내용은 2023년 1월 2일 최종적으로 제출된 당사 주식의 포괄적 주식교환 증권신고서 및 2023년 2월 1일 제출된 증권발행실적보고서(합병등) 참고 부탁드립니다. 또한, 당사와 메리츠증권(주)간 포괄적 주식교환 관련 보다 상세한 내용은 2023년 2월 6일 최종적으로 제출된 당사 주식의 포괄적 주식교환 증권신고서 및 2023년 4월 5일 제출된 증권발행실적보고서(합병등) 등 관련 공시사항 참고부탁드립니다.

3. 기타위험

가. 본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이고, 상장예정일은 2024년 03월 26일입니다. 본 사채는 한국거래소의 채무증권 신규상장 심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단하고 있으며, 환금성 위험은 미약한 것으로 판단하고 있습니다. 그러나
채
권시장에 상존하는 여러 변수들과 변동성에 의해 상장 이후 수급 불균형 등의 원인으로 환금성이 훼손될 수 있으니, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

본 사채의 상장신청예정일은 2024년 03월 21일이고, 상장예정일은 2024년 03월 26일입니다. 본 사채는 한국거래소의 채무증권 신규상장심사요건(유가증권시장상장규정 제88조)을 충족하고 있습니다. 상세한 내역은 다음과 같습니다.

구 분
요 건
요건충족내역

발행회사
자본금이 5억원 이상일 것
충족

모집 또는 매출
모집 또는 매출에 의하여 발행되었을 것
충족

발행총액
발행액면총액이 3억원 이상일 것
충족

미상환액면총액
미상환액면총액이 3억원 이상일 것
충족

통일규격채권
당해 채무증권이 통일규격채권일 것
충족

본 사채는 한국거래소의 채무증권의 신규상장심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단하고 있으며, 환금성 위험은 미약한 것으로 판단하고 있습니다. 그러나 최근 급변하고 있는 채권시장의 변동성에 의해 채권투자자는 예측하지 못한 시장금리 상승에 따른 채권가격 하락으로 평가손실을 입는 등 시장위험에 노출될 가능성이 있으며, 시장충격 등으로 채권거래가 급격하게 위축되는 경우 본 사채의 매매가 원활하게 이루어지지 않아 환금성에 제약을 받을 수 있으므로, 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

나.

본 사채는 예금자보호법의 적용대상이 아니며, 금융기관 등이 보증한 것이아니므로 원리금 상환 책임은 당사에게 있으며, 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다.
투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

본 사채는 금융기관이 보증하거나 예금자보호법의 적용대상이 아니므로 원리금상환책임은 전적으로 당사에 있으며, 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다. 당사가 본 사채의 발행과 관련하여 한국증권금융(주)와 맺은 사채관리계약과 관련하여 담보권설정 등의 제한, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 주관회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다. 기타 자세한 사항은 사채관리계약서를 참고하시기 바랍니다.

다.
본 증권신고서 상의 공모일정은 확정된 것이 아니며, 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생시 변경될 수 있습니다. 또한 증권신고서 제출 이후 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생 등으로 증권신고서의 내용이 수정될 수 있습니다. 이에 따라 투자자 여러분께서는 최종 증권신고서 및 투자설명서의 내용을 참고하시어 투자를 결정하시기 바랍니다.

본 증권신고서상의 공모일정은 확정된 것이 아니며, 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생시 변경될 수 있습니다. 또한 증권신고서 제출 이후금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생 등으로 증권신고서의 내용이 수정될 수 있습니다.금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 분기보고서, 반기보고서, 사업보고서 및 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있습니다. 투자자 여러분께서는 최종 증권신고서 및 투자설명서의 내용을 참고하시어투자를 결정하시기 바랍니다.

당사는「증권인수업무등에관한규정」제11조의2에 따라 무보증사채에 대해 2개의 신용평가회사에서 평가 받은 신용등급을 사용하였습니다. 한국신용평가(주), 나이스신용평가(주)는 본 사채의 신용등급을 AA등급으로 평가하였습니다.

신용평가사
신용등급
등급의 정의
평정요지

한국신용평가
AA
원리금 상환가능성이 매우 높지만, 상위등급(AAA)에 비해 다소 열위한 면이 있다.
- 주력 자회사들의 우수한 신용도- 브랜드 사용 수수료와 배당수익 증가로 개선된 수익구조- 차입 및 자회사 신용공여로 인한 재무부담- 그룹 전반의 과중한 부동산PF 익스포저로 높은 시황 변동성

NICE신용평가
AA
원리금지급확실성이 매우 높지만 AAA등급에 비해 다소 열등한 요소가 있음.
- 핵심 자회사인 메리츠화재해상보험과 메리츠증권의 양호한 사업경쟁력- 핵심 자회사의 양호한 실적에 기반한 안정적인 수익성- 자산건전성 개선 추세 - 자본적정성 관리 부담- 양호한 유동성 수준

주1) 상기 등급 중 AA부터 B등급까지는 +, - 부호를 부가하여 동일등급 내에서의 우열을 나타내고 있습니다.주2) 상기 신용등급 AA는 신고서 상 AA0 과 같은 의미로 사용되었습니다.

라.
본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하고 사채권은 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않습니다. 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률' 제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 합니다. 또한, 본 사채는 '주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없습니다.

마.
본 증권신고서는 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제120조 제1항 규정에 의해 효력이 발생하며, 제120조 제2항에 규정된 바와 같이 이 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.

IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

금번 (주)메리츠금융지주 제16-1회 및 제16-2회 채권형 무보증사채의 인수인이자 공동대표주관회사인 한국투자증권(주), 신한투자증권(주), KB증권(주) 및 NH투자증권(주)(이하 "공동대표주관회사"라 함)는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제119조 제1항 및 제125조에 따라 본 공모에 따른 평가의견을 기재합니다.본 장에 기재된 분석의견은 "공동대표주관회사"가 기업실사과정을 통해 발행회사인 (주)메리츠금융지주로부터 제공받은 정보 및 자료에 기초한 합리적, 주관적 판단일 뿐이므로,이로 인해 "공동대표주관회사"가 투자자에게 본건 공모에의 투자 여부에 관한 경영 또는 재무상의 조언 또는 자문을 제공하는 것은 아니며, "공동대표주관회사"는 이러한 분석 의견의제시로 인하여 예비투자설명서, 투자설명서 또는 증권신고서 기재 내용의 진실성, 정확성에 관하여 원칙적으로 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률'상의 책임을 부담하는 것은 아니라는 점에 유의하시기 바랍니다.다만, "공동대표주관회사"가 상당한 주의 의무를 하지 아니하여 증권신고서 및 투자설명서(예비투자설명서 및 간이투자설명서 포함)의 "공동대표주관회사"의 분석의견의 기재사항 중 중요사항에 관하여 거짓의 기재 또는 표시가 있거나 중요사항이 기재 또는 표시되지 아니함으로써 증권의 취득자가 손해를 입은 것으로 인정되는 경우에는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제125조에 따라 손해배상책임을 부담할 가능성도 있음을 참고하시기 바랍니다.기업실사 참여기관, 기타 전문가 등이 상당한 주의 의무를 하지 아니하여 본인의 평가의견 기재 등과 관련하여 증권신고서 및 투자설명서(예비투자설명서 및 간이투자설명서 포함)의 기재사항(일정한 경우 첨부서류 포함)의 중요사항에 관하여 거짓의 기재 또는 표시가 있거나 중요사항이 기재 또는 표시되지 아니함으로써 증권의 취득자가 손해를 입은 것으로 인정되는 경우에는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제125조에 따라 손해배상책임을 부담할 가능성이 있음을 참고하시기 바랍니다.또한, 본 평가의견에 기재된 "공동대표주관회사"의 분석의견 중에는 예측정보가 포함되어 있습니다. 그러나 예측정보에 대한 실제 결과는 여러 가지 요소들의 영향에 따라 최초에 예측했던 것과 다를 수 있다는 점에 유의하시기 바랍니다.

1. 평가기관

구 분
증 권 회 사 (분 석 기 관)

회 사 명
고 유 번 호

공동대표주관회사
한국투자증권(주)
00160144

공동대표주관회사
NH투자증권(주)
00120182

공동대표주관회사
신한투자증권(주)
00138321

공동대표주관회사
KB증권(주)
00164876

2. 평가개요"공동대표주관회사"는『자본시장과금융투자업에관한법률』제71조 및 동법시행령 제68조에 의거 공정한 거래질서 확립과 투자자 보호를 위해 다수인을 상대로 한 모집ㆍ매출 등에 관여하는 인수회사로서, 발행인이 제출하는 증권신고서 등에 허위의 기재나 중요한 사항의 누락을 방지하는데 필요한 적절한 주의를 기울였습니다.

"공동대표주관회사"는 인수 또는 모집ㆍ매출의 주선업무를 수행함에 있어 적절한 주의 의무를 다하기 위해 금융감독원이 제정한 『금융투자회사의 기업실사(Due Diligence) 모범규준』(이하 '모범규준'이라 한다)의 내용을 회사 내부 규정에 반영하여 2012년 2월 1일부터 제출되는 지분증권, 채무증권 증권신고서를 대상(자산유동화증권 등 제외)으로 기업실사를 의무적으로 수행하도록 규정하고 있습니다.

다만, '모범규준' 제3조 제5항에 따르면 금융투자회사의 이사회나 리스크관리위원회의 의사결정을 거쳐 '모범규준'의 내용(실사수준)을 생략하거나 강화 또는 완화 적용할 수 있도록 허용하였는 바, "공동대표주관회사"는 채무증권의 인수 또는 모집ㆍ매출의 주선업무를 수행함에 있어서 채권의 특성 및 발행회사의 일정요건 충족여부 등에 따라 회사 내부의 의사결정을 거쳐 기업실사 수준을 완화하여 적용할 수 있도록 규정하고 있습니다.

본 채무증권의 신용등급은 AA등급으로 "공동대표주관회사"의 '인수 업무를 위한 내부 통제 지침' 상의 기업실사 수준 완화대상기업 요건을 충족하고 있으며, 이에 발행회사의 우량한 재무구조 및 실적 등을 고려하여 내부적으로 마련한 기업실사 방법 및 절차에 따라 기업실사 업무를 수행하였습니다.
(가) 실사 일정

구 분
일 시

기업실사 기간
2024.02.28 ~ 2024.03.14

방문실사
-

실사보고서 작성 완료

2024.03.14

증권신고서 제출

2024.03.14

(나) 기업실사 참여자
[발행회사]

소속기관
부서
성명
직책
담당업무

(주)메리츠금융지주
경영지원실
이동진
전무
경영관리 총괄

(주)메리츠금융지주
경영지원실
곽종욱
상무보
경영관리

(주)메리츠금융지주
경영지원팀
배은하
차장
경영관리

[공동대표주관회사]

소속기관
부서
성명
직책
실사업무분장
주요경력

한국투자증권(주)
커버리지4부
김관호
이사
기업실사 총괄
기업금융업무 16년

한국투자증권(주)
커버리지4부
배관주
팀장
기업실사 책임
기업금융업무 14년

한국투자증권(주)
커버리지4부
신재원
과장
기업실사 실무
기업금융업무 등 9년

한국투자증권(주)
커버리지4부
유준상
대리
기업실사 실무
기업금융업무 4년

KB증권(주)
기업금융2부
이기우
이사
기업실사 총괄
기업금융업무 등 20년

KB증권(주)
기업금융2부
이종인
과장
기업실사 책임
기업금융업무 등 14년

KB증권(주)
기업금융2부
신지환
대리
기업실사 책임
기업금융업무 6년

KB증권(주)
기업금융2부
전영진
주임
기업실사 실무
기업금융업무 3년

KB증권(주)
기업금융2부
이선영
주임
기업실사 실무
기업금융업무 1년

신한투자증권(주)
커버리지3부
감기면
이사
기업실사 총괄

구조화업무 3년

채권업무 2년

기업금융업무 10년

신한투자증권(주)
커버리지3부

이남운

수석

기업실사 책임
기업금융업무 등 11년

신한투자증권(주)
커버리지3부
박기영
선임
기업실사 실무
기업금융업무 등 5년

신한투자증권(주)
커버리지3부
신민철
선임
기업실사 실무
기업금융업무 등 2년

NH투자증권(주)
Financial Industry 부
김동원
이사
기업실사 총괄
기업금융업무 등 18년

NH투자증권(주)
Financial Industry 부
김준형
팀장
기업실사 책임
기업금융업무 등 7년

NH투자증권(주)
Financial Industry 부
편재현
대리
기업실사 실무
기업금융업무 등 2년

NH투자증권(주)
Financial Industry 부
김채영
대리
기업실사 실무
기업금융업무 등 1년

[기타 기업실사 참여자]
- 해당사항 없습니다.
(다) 기업실사 이행내역

일자
기업 실사 내용

2024년 02월 28일
- 자금조달 금액 등 발행회사 의견 청취- 공시 및 뉴스 내용 등을 통한 발행회사 및 소속산업 사전 조사- 무보증 회사채 발행 일정 협의- 실사 사전요청자료 송부* 공시 및 기사내용 등을 통한 발행회사 및 소속산업에 대한 사전 조사

2024년 02월 29일~2024년 03월 10일
* 발행회사 방문 및 보고서 작성* Due-diligence checklist에 따라 투자위험요소 실사1) 사업위험관련 실사- 영위중인 사업 및 신규 사업에 대한 세부사항 등 체크2) 회사위험관련 실사- 재무관련 위험 및 우발채무 등의 위험요소 등 체크3) 기타위험관련 실사* 투자위험요소 세부사항 체크- 원장 및 각종 명세서 등의 실제 장부검토- 주요 계약관련 계약서 및 소송관련 서류 등의 확인- 각 부서 주요 담당자 인터뷰* 주요 경영진 면담- 경영진 평판 리스크 검토- 향후 사업추진계획 및 발행회사의 비전 검토- 회사채 발행 배경과 자금사용 계획 파악

2024년 03월 11일~2024년 03월 14일
* 실사 추가 자료 요청* 증권신고서 작성 및 조언* 신용평가서 검토 및 보고서 내용 확인* 실사이행보고서 및 증권신고서 작성 / 검토

3. 기업실사 항목

신고서 주요내용
점검사항

모집 또는 매출에 관한 일반사항
기업실사 보고서 (주1)

증권의 주요 권리내용
기업실사 보고서 (주2)

투자위험요소
기업실사 보고서 (주3)

자금의 사용목적
기업실사 보고서 (주4)

경영능력 및 투명성
기업실사 보고서 (주5)

회사의 개요
기업실사 보고서 (주6)

사업의 내용
기업실사 보고서 (주7)

재무에 관한 사항
기업실사 보고서 (주8)

감사인의 감사의견 등
기업실사 보고서 (주9)

회사의 기관 및 계열회사에 관한 사항
기업실사 보고서 (주10)

주주에 관한 사항
기업실사 보고서 (주11)

임원 및 직원 등에 관한 사항
기업실사 보고서 (주12)

이해관계자와의 거래내용 등
기업실사 보고서 (주13)

기타 투자자보호를 위해 필요한 사항
기업실사 보고서 (주14)

* 보다 자세한 기업실사 내역 및 점검 결과는 첨부된 기업실사를 참고하시기 바랍니다.

4. 종합의견(1) 동사는 2011년 3월에 금융지주회사법에 의해 국내 최초의 보험지주회사로 출범하였으며, 증권신고서 제출일 기준 현재 연결대상 종속회사로는 메리츠화재해상보험㈜, 메리츠증권㈜, 메리츠대체투자운용㈜ 등이 있습니다. 동사의 핵심 자회사 메리츠화재해상보험㈜, 메리츠증권㈜으로, 향후 동사를 비롯한 금융그룹의 수익성은 핵심 자회사의 경영실적에 따라 좌우될 것으로 예상됩니다. 메
리츠화재해상보험과 메리츠증권은 각각 2023.02.01, 2023.04.05일자로 동사와 포괄적 주식교환을 완료하여 메리츠금융지주의 완전자회사로 변경되었습니다.

(2) 동사의 주요 자회사인 메리츠화재해상보험㈜는 FY2023 잠정실적 연결기준 영업이익 2조 1,080억원 및 당기순이익 1조 5,672억원을 기록하였으며, 대면채널을 적극적으로 활용하여 중장기적인 보험 수익성 개선 및 사업안정성 강화가 가능할 것으로 전망됩니다. 또한, 메리츠증권㈜는 2015년 아이엠투자증권의 인수 및 합병으로 2023년말 기준 자기자본이 1.2조원 규모로 확대되었고, 2015년 8월 중 4,142억원의 유상증자, 2017년 상환전환우선주의 발행으로 자기자본이 3조원 이상 증가하였습니다. FY2023 잠정실적 연결기준 영업이익 8,813억원, 당기순이익은 5,900억원을 기록하였습니다. 이처럼 확대된 자기자본과 함께 회사의 우수한 수익성을 고려할 때 회사의 자본완충력은 우수한 수준을 유지할 수 있을 것으로 예상됩니다.(3) 동사의 자회사가 영위하는 사업은 크게 보험, 증권, 여신전문금융업로 나누어져있으나, 손해보험업 부문(상기 "보험")과 금융투자업 부문(상기 "증권")이 FY2023 영업수익의 각각 18.67%, 79.51%를 차지하고 있어 보험업과 증권업이 동사 금융그룹의 핵심 사업이 되고 있습니다. 2012년 설립되어 빠른 자산 성장세를 나타내던 메리츠캐피탈㈜의 경우, 2017년 4월 28일에 있었던 포괄적 주식교환으로 메리츠증권㈜의 자회사로 편입(㈜메리츠금융지주의 손자회사)됨에 따라, 메리츠캐피탈(주)의 경영성과가 동사의 순이익에 미치는 직접적인 영향은 없습니다.(4) 최근 개인정보 유출과 관련하여 금융산업의 보안사고에 대한 우려가 높아지고 있는 상황입니다. 이러한 개인정보 유출 등 정보 보안사고 발생시, 고객 이탈 및 평판저하, 감독당국의 제제 및 민형사상 법적 책임 등 장기적인 영업력이 약화되어 금융산업에 중대한 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 동사는 금융지주회사의 특성상 금융자회사가 다수이고 수익에 직접적인 영향을 주기 때문에 동사 이외의 자회사의 금융보안에 대한 모니터링도 필요하다고 판단됩니다.(5) 금융업은 대표적인 규제산업으로 관련 법규 및 제도변화에 따라 자산건전성, 수익성 등 경영전반에 걸쳐 영향을 받게 됩니다. 동사는 금융 자회사로 구성되기 때문에 자회사의 영업부문에 대한 법규 및 제도 변화에 따른 자회사의 경영 여건의 변화에 영향을 받게 됩니다. 따라서 투자자께서는 RBC규제, NCR 및 레버리지비율 규제 등 금융지주회사의 자회사 별 영업부문에 대한 법규 및 제도 변화와 그 영향에 대해서 충분히 검토하시고 투자 판단에 임하시기 바랍니다.(6) 동사는 2023년 자회사 자본 배분의 효율성을 증대시키고, 자회사의 우수한 영업현금흐름을 내재화하여 지주의 재무유연성을 증가시키는 등 그룹내 경영체계의 효율성을 증가시키기 위해 메리츠화재해상보험㈜ 및 메리츠증권㈜를 완전 자회사로 전환시키는 포괄적주식교환을 진행하였습니다. 자세한 사항은 메리츠화재해상보험㈜ 간 포괄적 주식교환의 경우 2023년 1월 2일 최종적으로 제출된 동사 주식의 포괄적 주식교환 증권신고서 및 2023년 2월 1일 제출된 증권발행실적보고서(합병등), 메리츠증권㈜ 간 포괄적 주식교환의 경우 2023년 2월 6일 최종적으로 제출된 동사 주식의 포괄적 주식교환 증권신고서 및 2023년 4월 5일 제출된 증권발행실적보고서(합병등) 등 관련 공시사항들을 참고해주시기 바랍니다.(7) 제반사항 및 이용 가능한 정보를 고려할 때 금번 발행되는 동사의 제16회 채권형 무보증사채의 원리금 상환은 무난할 것으로 사료되나, 국내외 거시경제 변수 변화에 영향을 받을 수 있습니다. 한국신용평가㈜ 및 NICE신용평가㈜에서 평정한 동사의 회사채 평정등급은 AA0등급입니다. 투자자 여러분께서는 상기 검토 결과는 물론, 동 증권신고서 및 투자설명서에 기재된 동사의 회사 전반에 걸친 현황 및 재무상의 위험과 산업 및 영업상의 위험요소를 충분히 인지하시고 투자의사 결정을 내리시기 바랍니다.

2024년 03월 14일

공동대표주관회사 한국투자증권 주식회사

대표이사 김 성 환

공동대표주관회사 NH투자증권 주식회사

대표이사 정 영 채

공동대표주관회사 신한투자증권 주식회사

대표이사 김 상 태

공동대표주관회사 KB증권 주식회사

대표이사 김 성 현

V. 자금의 사용목적

가. 자금조달금액

[회 차 : 16-1]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
200,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
608,080,000

순 수 입 금 [ (1)-(2) ]
199,391,920,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

[회 차 : 16-2]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
50,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
158,660,000

순 수 입 금 [ (1)-(2) ]
49,841,340,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

나. 발행제비용의 내역

[회 차 : 16-1]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
120,000,000
전자등록총액 × 0.06%(1년 초과 2년 이하)

인수수수료
400,000,000
정액지급

사채관리수수료
4,800,000
정액지급

신평수수료
80,960,000

NICE신용평가㈜, 한국신용평가㈜ (VAT
포함)

상장수수료
1,600,000

2,000억원
이상 ~
5,000억원
미만

연부과금
200,000
1년당 100,000원(최대 50만원)

등록수수료
500,000
전자등록총액 × 0.001% (최대 50만원)

표준코드수수료
20,000
건당 20,000원

합 계
608,080,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

[회 차 : 16-2]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
35,000,000
전자등록총액 × 0.07%(2년 초과)

인수수수료
100,000,000

정액지급

사채관리수수료
1,200,000
정액지급

신평수수료
20,240,000

NICE신용평가㈜, 한국신용평가㈜ (VAT
포함)

상장수수료
1,400,000
500억원 이상 ~ 1,000억원 미만

연부과금
300,000
1년당 100,000원(최대 50만원)

등록수수료
500,000
전자등록총액 × 0.001% (최대 50만원)

표준코드수수료
20,000
건당 20,000원

합 계
158,660,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

다. 자금사용목적

회차 :
16-1
(기준일 :
2024년 03월 19일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
200,000,000,000
-
-
200,000,000,000
-

(주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

회차 :
16-2
(기준일 :
2024년 03월 19일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
50,000,000,000
-
-
50,000,000,000
-

(주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 충당할 예정입니다.

라. 자금의 세부사용 내역금번 당사가 제 16-1, 제 16-2회 무보증사채 발행을 통해 조달하는 자금 총
2,500억원은 채무상환 자금으로 사용할 예정입니다.

(단위: 백만원, %)

구분
발행일
만기일
이자율(%)
금액
비고

제11회 무보증사채
2021.04.22
2024.04.22
1.60
100,000
만기일시상환

제15-1회 무보증사채
2022.10.07
2024.04.05
5.87
150,000
만기일시상환

VI. 그 밖에 투자자보호를 위해 필요한 사항

1. 시장조성에 관한 사항 - 해당사항 없습니다.

2. 이자보상비율

[ 연결기준 ]

(단위 : 백만원, 배)

항 목
FY2023.3Q
FY2022.3Q
FY2022
FY2021
FY2020
FY2019
FY2018
FY2017

영업이익(A)
2,375,475
2,332,517
2,200,862
1,795,017
1,372,080
962,347
802,429
1,003,739

이자비용(B)
1,401,892
657,560
964,189
473,954
509,654
555,286
425,733
339,975

이자보상비율(A/B)
1.69
3.55
2.28
3.79
2.69
1.73
1.88
2.95

(출처 : (주)메리츠금융지주 각 사업년도 분기보고서 및 사업보고서)

이자보상비율은 기업의 이자부담 능력을 판단하는 지표로 이자보상비율이 1이 넘으면 회사가 이자비용을 부담하고도 수익이 난다는 의미이고, 이 비율이 1 미만일 경우에는 영업활동을 통해 창출한 이익으로 금융비용조차 지불할 수 없는 것을 의미합니다. 당사의 경우 FY2023.3Q 연결기준 영업이익이 2조 3,755억원, 이자비용은 1조 4,019억원으로 이자보상비율은 1.69배를 기록하고 있는 바, 안정적인 비율을 보이고 있습니다.

3. 미상환 채무증권의 현황
가. 미상환 사채 현황

[별도기준]

(기준일 : 2024년 03월 13일)
(단위 : 백만원, %)

종류
회차
발행일자
권면총액
발행방법
이자율
보증기관
만기일
비고

무보증사채
제9회
2019-11-28
40,000
공모
2.039
한국증권금융
2024-11-28
-

신종자본증권
제1회
2020-04-28
100,000
사모
4.200
-
2050-04-28
-

신종자본증권
제2회
2020-05-28
70,000
공모
4.200
유진투자증권
2050-05-28
-

신종자본증권
제3회
2020-10-21
100,000
공모
4.400
한국증권금융
2050-10-21
-

무보증사채
제11회
2021-04-22
100,000
공모
1.600
한국증권금융
2024-04-22
-

무보증사채
제12회
2021-08-06
100,000
공모
1.923
한국증권금융
2024-08-06
-

신종자본증권
제4회
2021-09-29
150,000
공모
4.360
한국증권금융
2051-09-29
-

무보증사채
제13-1회
2021-12-07
130,000
공모
2.596
한국증권금융
2024-12-06
-

무보증사채
제13-2회
2021-12-07
70,000
공모
2.643
한국증권금융
2026-12-07
-

신종자본증권
제5회
2022-02-17
176,000
공모
4.800
(주)BNK투자증권
2052-02-17
-

무보증사채
제14-1회
2022-07-25
228,000
공모
4.745
한국증권금융
2025-07-25
-

무보증사채
제14-2회
2022-07-25
22,000
공모
4.91
한국증권금융
2027-07-23
-

무보증사채
제15-1회
2022-10-07
150,000
공모
5.869
한국증권금융
2024-04-05
-

무보증사채
제15-2회
2022-10-07
116,000
공모
6.055
한국증권금융
2024-10-07
-

무보증사채
제15-3회
2022-10-07
34,000
공모
6.181
한국증권금융
2025-10-02
-

신종자본증권
제6회
2024-02-22
200,000
공모
5.800
유진투자증권
2054-02-22
-

합계
1,786,000
-
-
-
-
-

(출처 :(주)메리츠금융지주 회사 제시 자료)

나. 기업어음증권 미상환 잔액

[연결기준]

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
20,000
10,000
370,000
-
10,000
-
-
-
410,000

합계
20,000
10,000
370,000
-
10,000
-
-
-
410,000

[별도기준]

(기준일 :
2024년 3월 13일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
250,000
-
-
-
-
-
-
250,000

합계
-
250,000
-
-
-
-
-
-
250,000

다. 미상환 단기사채의 현황

[별도기준]

(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
500,000
500,000

합계
-
-
-
-
-
-
500,000
500,000

주) 발행한도는 공모와 사모를 합친 한도임

[연결기준]

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
790,638
1,055,732
1,454,497
192,200
47,400
3,540,467
10,780,920
7,240,453

합계
790,638
1,055,732
1,454,497
192,200
47,400
3,540,467
10,780,920
7,240,453

(출처 : ((주)메리츠금융지주 회사 제시 자료)주) 당사는 지주회사로 다수의 연결대상 종속기업의 미상환 사채 현황은 분기별 취합하고 있으며, 신고서 제출일 현재 결산중으로 취합이 완료되지 않아 연결기준의 경우 FY2023.4Q 기준으로 기입하였습니다.

라. 미상환 회사채의 현황[별도기준]

(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
636,000
262,000
70,000
22,000
-
-
-
990,000

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
636,000
262,000
70,000
22,000
-
-
-
990,000

(출처 : ((주)메리츠금융지주 회사 제시 자료)

[연결기준]

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
242,600
1,072,920
1,398,180
40,200
100,000
2,853,900
6,108,500
3,254,600

합계
242,600
1,072,920
1,398,180
40,200
100,000
2,853,900
6,108,500
3,254,600

(출처 : ((주)메리츠금융지주 회사 제시 자료)

마. 미상환 신종자본증권의 현황

[별도기준]

(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과15년이하
15년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
696,000
-
696,000

사모
-
-
-
-
-
100,000
-
100,000

합계
-
-
-
-
-
796,000
-
796,000

(출처 : (주)메리츠금융지주 회사 제시 자료)

[연결기준]

신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과15년이하
15년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
496,000
-
496,000

사모
-
-
-
-
-
1,228,730
-
1,228,730

합계
-
-
-
-
-
1,724,730
-
1,724,730

(출처 : (주)메리츠금융지주 회사 제시 자료 )

4. 신용평가회사의 신용평가에 관한 사항

가. 신용평가회사

신용평가회사명
고유번호
평 가 일
회 차
등 급

한국신용평가(주)
00299631
2024년 03월 13일
제16-1회 및 제16-2회 무보증사채
AA

NICE신용평가(주)
00648466
2024년 03월 13일
제16-1회 및 제16-2회 무보증사채
AA

주) 본 신고서의 AA0 등급은 신용평가서의 AA등급과 같은 의미로 사용되었습니다.

나. 평가의 개요

평가대상 회사채의 상환능력 및 그 안정성은 한국신용평가(주), NICE신용평가(주)의자체분석기준 및 절차에 의거 발행 회사채의 신용등급을 종합적으로 판단하여 구분 표시하고 있으며, 상기 회사의 신용등급이 투자를 권유하거나 발행 예정 회사채의 원리금 상환을 보증하는 것은 아닙니다. 발행 예정 회사채에 대한 평가등급은 만기 상환시까지 매년 1회 이상의 정기 사후평가와 중대한 환경변화에 따른 수시평가에 의하여 기 평가 등급이 변경될 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

다. 평가의 결과

신용평가사
신용등급
등급의 정의
평정요지

한국신용평가
AA
원리금 상환가능성이 매우 높지만, 상위등급(AAA)에 비해 다소 열위한 면이 있다.
- 주력 자회사들의 우수한 신용도- 배당수익과 브랜드 사용 수수료 기반 안정적 수익구조- 그룹 전반의 부동산 익스포져 높으며, 자산건전성 저하 우려 확대- 재무부담 높은 편

NICE신용평가
AA
원리금 지급확실성이 매우 높지만 AAA등급에 비해 다소 열등한 요소가 있음
- 핵심 자회사인 메리츠화재와 메리츠증권의 양호한 사업경쟁력- 핵심 자회사의 안정적인 수익성- 부동산익스포저 부담과 자산건전성 지표 저하- 자회사 지원 등 실질적인 자본적정성 관리 부담- 양호한 유동성 수준

주) 본 신고서의 AA0 등급은 신용평가서의 AA등급과 같은 의미로 사용되었습니다.

4. 정기평가 공시에 관한 사항
가. 평가시기

주식회사 메리츠금융지주는 신용평가회사로 하여금 만기상환일까지 당사의 매 사업년도 결산 후 본 사채에 대하여 정기평가를 실시하게 하고, 동 평가등급 및 의견을 공시하게 합니다.

나. 공시방법

한국신용평가(주), NICE신용평가(주)는 상기 정기평가에 대한 내용을 각 신용평가 회사의 홈페이지에 게시하여 공시합니다.

- 한국신용평가(주) : www.kisrating.com - NICE신용평가(주) : www.nicerating.com
5. 기타 투자의사결정에 필요한 사항

(1) 본 사채는 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률"에 따른 전자등록으로 발행하므로 실물채권을 발행하지 않습니다. (2) 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제120조 제3항에 의거 이 신고서의 효력의 발생은 신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다. (3) 본 사채는 금융기관이 보증한 것이 아니므로 원리금지급은 당사가 전적으로 책임을 지며 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로원리금 상환 불이행에따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다. (4) 본 증권신고서에 기재된 내용은 신고서 제출일 현재까지 발생된 것으로 본 신고서에 기재된 사항 이외에 자산, 부채, 현금흐름 또는 손익상황에 중대한 변동을 가져오거나 중요한 영향을 미치는 사항은 없습니다. 따라서, 투자자가 투자의사를 결정함에 있어 유의하셔야 할 사항이 본 증권신고서 상에 누락되어 있지 않습니다.(5) 금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 사업보고서 및 분기보고서, 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자의사를 결정하시는 데 참조하시기 바랍니다.

제2부 발행인에 관한 사항

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 현황(요약)

(단위 : 사)

구분
연결대상회사수
주요종속회사수

기초
증가
감소
기말

상장
2
-
2
-
-

비상장
270
85
115
240
73

합계
272
85
117
240
73

가-1. 연결대상회사의 변동내용

구 분
자회사
사 유

신규연결
피에스에이뷰티테크사모투자합자회사
(주1)

제이에코컴퍼니
(주1)

광주농성제일차
(주1)

엠비에스제일차
(주1)

올타임하이
(주1)

마인드유틸리티
(주1)

마일스톤일반사모부동산투자신탁16호
(주1)

마일스톤하버이스트일반사모투자신탁
(주1)

제로포자양제일차
(주1)

신광교테라제일차
(주1)

뷰티테크 유한회사
(주1)

메리츠오토제십차유동화전문유한회사
(주1)

스틱유진스타사모투자합자회사
(주1)

스틱유진스타홀딩스
(주1)

키파스코스닥벤처일반사모투자신탁제1호
(주1)

부민메트로
(주1)

업라이징블루
(주1)

업라이징레드
(주1)

스마트플러스제삼차
(주1)

가라사니제칠차
(주1)

스마트피에프제일차
(주1)

리브라제일차
(주1)

에스엘티괴정
(주1)

마운트시티스케이프
(주1)

로즈힐스제일차
(주1)

메릴랜드
(주1)

콜롬비아
(주1)

엠티제이제일차
(주1)

암스트롱
(주1)

마인드스탠스
(주1)

그레이트신광교제일차
(주1)

쌍령파크제일차
(주1)

에코시그니처
(주1)

여주삼교제일차
(주1)

루미너스양주제일차
(주1)

루미너스양주제이차
(주1)

티에스알와이일차
(주1)

에스엘티장항중채제일차
(주1)

카스타드제일차
(주1)

플루아이제일차
(주1)

에코컨티넨탈
(주1)

스마트오산양산제일차
(주1)

칼디아제일차
(주1)

삼천리미드스트림일반사모투자신탁제9호[특별자산]
(주1)

아몬드블루
(주1)

아몬드레드
(주1)

아몬드골드
(주1)

유포리아제구차
(주1)

유포리아제십차
(주1)

뉴라이징레드
(주1)

페어웨이공모주일반사모투자신탁1호
(주1)

엘엑스IPOOpportunity일반사모투자신탁2호
(주1)

더글로벌일반사모투자신탁4호
(주1)

혁신IB플랜A공모주일반사모투자신탁
(주1)

문채이스RICH공모주일반사모투자신탁제1호
(주1)

SHIPO일반사모투자신탁제1호(적격)
(주1)

원에이츠공모주일반사모투자신탁제1호
(주1)

메리츠일반사모부동산투자신탁31호
(주1)

한강국내일반사모혼합자산투자신탁1호
(주1)

키움프런티어일반사모증권투자신탁제20호[채권]
(주1)

브이아이MF일반사모증권투자신탁1호[채권]
(주1)

SARAM4.0 엔터프라이즈일반사모투자신탁 C-S
(주1)

밸류스타제일차
(주1)

나인문제일차
(주1)

엠제이베스트제일차
(주1)

마데이라제1호사모투자합자회사
(주1)

그레이트엠디제일차
(주1)

프로젝트갈매
(주1)

에스엘티안산제일차
(주1)

에스엘티안산제이차
(주1)

에너지인프라제일차
(주1)

AIP업스트림일반사모특별자산투자신탁2호
(주1)

제네시스북미업스트림기업2호사모투자합자회사
(주1)

GenesisUpstream2LLC
(주1)

피아민트제이차
(주1)

피아민트제일차
(주1)

유포리아제십일차
(주1)

엑셀시아캔디엑스사모투자합자회사
(주1)

캔디엑스홀딩스
(주1)

문채이스RICH재간접형공모주일반사모투자신탁제1호
(주1)

지투지공모주기관전용사모투자합자회사
(주1)

이지스글로벌일반사모부동산투자신탁530호
(주1)

메리츠오토제십일차유동화전문유한회사
(주1)

연결제외
한국투자네비게이터C-F
(주2)

머큐리공모주전문투자형사모증권투자신탁제1호
(주2)

스카이워크EXTENSION공모주일반사모제2호
(주2)

쥐피아이제십이차
(주2)

아오에데제일차
(주2)

망고알로제일차
(주2)

타임폴리오 It’s Time 하이일드일반사모투자신탁(C-I)
(주2)

브레인공모주하이일드일반사모투자신탁3호
(주2)

올리브니스제일차
(주2)

APEX Post IPO 일반사모투자신탁1호C-I
(주2)

코어SPAC일반사모투자신탁2호
(주2)

제이청당제일차
(주2)

신광교테라제일차
(주2)

코스플레이스제일차
(주2)

브이아이라이트전문투자형사모투자신탁1호
(주2)

BKPL사모12호(하이일드)
(주2)

미래에셋고배당포커스종류형I
(주2)

이스트스프링베스트그로쓰전문투자형사모2호
(주2)

마크혼합자산형일반사모투자신탁5호
(주2)

안다어거스트일반사모증권투자신탁제1호
(주2)

키움마일스톤GRMC일반사모제1호
(주2)

지지일반사모공모주투자신탁제2호
(주2)

타이거대체공모주하이일드전문투자형사모투자신탁10호
(주2)

마운틴공모주하이일드전문투자형사모투자신탁제1호
(주2)

멜론하이일드전문투자형사모투자신탁1호
(주2)

블리츠하이일드MGreen일반사모투자신탁
(주2)

파로스공모주하이일드전문투자형사모투자신탁4호
(주2)

PTR공모주하이일드일반사모투자신탁1호[혼합채권]
(주2)

테라몬스공모주일반사모투자신탁제1호[혼합자산]
(주2)

KGT하이일드일반사모투자신탁제3호
(주2)

아너스하이일드일반사모투자신탁제3호
(주2)

에이피공모주하이일드일반사모투자신탁1호
(주2)

지지일반사모하이일드투자신탁제3호
(주2)

퀸즈가드하이일드일반사모투자신탁제4호
(주2)

피보나치에쿼티멀티스트레티지일반사모투자신탁제1호
(주2)

메테우스하이일드일반사모투자신탁제2호
(주2)

아름공모주전문투자형사모증권투자신탁제3호
(주2)

에스엘티장항대토제일차
(주2)

에스엘티논현
(주2)

엠스퀘어클라우드
(주2)

클래식블루
(주2)

체리블러썸제일차
(주2)

우연오에스티제일차
(주2)

울라프제일차
(주2)

메리츠오토제팔차유동화전문유한회사
(주2)

비크블루제팔차
(주2)

송복유동화제사차
(주2)

썬앤트리공모주하이일드전문사모4호
(주2)

씨엘하이일드공모주전문사모2호
(주2)

메리츠자산운용㈜
(주2)

메리츠디엠사모특별자산투자신탁1호[채권]
(주2)

KCGI베트남증권투자신탁[주식혼합]
(주2)

메리츠차이나증권[주식]종류C4
(주2)

메리츠샐러리맨증권자[주식-재간접형]C
(주2)

메리츠샐러리맨증권자[주식-재간접형]종류C-P2
(주2)

메리츠코리아스몰캡증권투자신탁CI
(주2)

메리츠글로벌인프라증권자[주식]C
(주2)

메리츠아시아테크놀로지증권자[주식]A
(주2)

메리츠글로벌헬스케어증권투자신탁[주식]C4
(주2)

메리츠더우먼증권투자회사[주식]종류CF
(주2)

메리츠코리아증권자[주식혼합]종류C-P2
(주2)

에스엘티양주
(주2)

엠스타트제일차
(주2)

에스에이치만촌제일차
(주2)

릴라이언하이일드일반사모증권투자신탁제1호
(주2)

엠오산제일차
(주2)

스프랏하이일드일반사모투자신탁제1호
(주2)

테라몬스공모주하이일드일반사모투자신탁제1호
(주2)

대구본리제일차
(주2)

대구본리제이차
(주2)

머큐리공모주하이일드일반사모증권투자신탁6호
(주2)

하이즈에셋IPO일반사모투자신탁4호
(주2)

피보나치픽스드인컴멀티스트레티지일반사모투자신탁제1호
(주2)

피타하이일드일반사모투자신탁제2호
(주2)

르네상스하이일드일반사모투자신탁2호
(주2)

람다IPO포커스일반사모투자신탁제1호
(주2)

찰스턴
(주2)

쥐피아이제이십이차
(주2)

유포리아제육차
(주2)

네오실버
(주2)

에스엘티빌리브제이차
(주2)

코스모포레
(주2)

교보증권파워인컴솔루션일반사모투자신탁
(주2)

아이트러스트일반사모증권투자신탁2호
(주2)

더템페스트㈜
(주2)

엠스퀘어엠포트제일차
(주2)

제이에스엠제일차
(주2)

아라공모주하이일드일반사모투자신탁제1호C-S
(주2)

오하하이일드일반사모투자신탁제2호
(주2)

광명하안티아모
(주2)

보고알파플러스공모주하이일드전문투자형사모투자신탁3호
(주2)

아이트러스트일반사모투자신탁7호
(주2)

메테우스하이일드일반사모투자신탁제3호
(주2)

코스모그린
(주2)

에이치엠에스제일차
(주2)

시그니처하이일드일반사모투자신탁1호
(주2)

카이로스IPO하이일드일반사모투자신탁제1호
(주2)

아름공모주하이일드일반사모투자신탁제2호
(주2)

쥐피아이제이십일차
(주2)

나이스욱수제일차
(주2)

키움프런티어일반사모증권투자신탁제22호[채권]
(주2)

한국투자베이직일반사모증권투자신탁114호(채권)
(주2)

루미너스양주제이차
(주2)

아몬드블루
(주2)

아몬드레드
(주2)

SP하이일드전문사모2호
(주2)

우리공모주하이일드전문투자형사모증권투자신탁2호(채권혼합)
(주2)

벨에포크오퍼튜니티하이일드1호
(주2)

코리아에셋클래식공모주일반사모투자제2호
(주2)

코리아에셋클래식하이일드공모주4호
(주2)

하이즈하이일드공모주전문투자형사모투자신탁3호
(주2)

글로벌원IPO전문사모2호
(주2)

글로벌원하이일드공모주전문투자형사모투자신탁3호
(주2)

키웨스트공모주하이일드3호
(주2)

이스트스프링공모주하이일드1호
(주2)

(주1) 신규 지분 투자 및 지분율 증가, 또는 구조화기업으로 피투자자의 관련활동에 대한 힘, 변동이익 노출, 연결기업의 변동이익에 영향을 미치기 위해 힘을 사용하는 능력을 종합적으로 고려하여 지배력을 보유한다고 판단되어 연결범위에 추가하였습니다.(주2) 지분의 매각, 지분율 하락, 구조화 기업의 기초자산인 대출채권의 상환 등에 따른 거래종료 등으로인한 지배력 상실로 연결범위에서 제외하였습니다.
나. 회사의 법적ㆍ상업적 명칭

당사의 명칭은 주식회사 메리츠금융지주라고 표기합니다. 또한, 영문으로는Meritz Financial Group Inc.라 표기합니다.
다. 설립일자 당사는 2011년 3월 28일 설립되었습니다.
라. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소 ○ 본사의 주소 : 서울특별시 강남구 강남대로 382(역삼동)○ 전화번호 : 02) 2018-6868○ 홈페이지 : http://www.meritzgroup.com
마. 회사사업 영위의 근거가 되는 법률금융지주회사법 및 상법 등

바. 중소기업 등 해당 여부

중소기업 해당 여부
미해당

벤처기업 해당 여부
미해당

중견기업 해당 여부
미해당

사. 주요 사업의 내용 [지배회사에 관한 사항] 지배회사인 주식회사 메리츠금융지주는 주식의 소유를 통하여 금융업을 영위하는 회사 또는 금융업의 영위와 밀접한 관련이 있는 회사를 지배하는 것을 주된 사업으로 하는 회사로, 설립 근거 법률인 금융지주회사법 제15조에 따라 자회사등(금융지주회사의 자회사, 손자회사 등 금융지주회사법에 따라 편입된 회사를 모두 포함한다. 이하 같다)에 대한 경영관리 업무 및 그에 부수하는 업무 외의 영리를 목적으로 하는 다른 업무는 영위할 수가 없습니다.이에 따라, 주식회사 메리츠금융지주는 자회사등에 대한 사업목표의 부여 및 사업계획의 승인, 경영성과의 평가 및 보상의 결정, 경영지배구조의 결정, 업무와 재산상태의 검사, 내부통제 및 위험관리 업무 등 자회사에 대한 경영관리 업무와 자회사 출자 또는 자회사 등에 대한 자금지원 및 자금지원을 위한 자금조달 등 경영관리에 부수하는 업무만을 영위합니다.
[주요종속회사에 관한 사항]지배회사인 주식회사 메리츠금융지주는 순수지주회사로 독자적인 사업을 영위하지 아니하므로, 지배ㆍ종속관계 및 사업 비중 등을 고려해 주요 사업 부문을 연결실체 전체의 입장에서 손해보험업, 금융투자업, 여신전문금융업으로 아래와 같이 구분하였습니다.

사업부문
주요 종속회사
지배관계
주요 사업의 내용(목적사업 등)

손해보험업부문
메리츠화재해상보험(주)
자회사

- 보험업법 및 관계법령에 의해 영위가능한 보험업- 보험업법 및 관계법령에 의해 금지 또는 제한되는 방법을 제외 한 모든 자산운용 업무

- 보험업법 및 관계법령에 의해 허용되는 보험업 외의 업무

금융투자업부문
메리츠증권(주)
자회사
- 자본시장법에 따른 투자매매업, 투자중개업, 집합투자업, 투자자문업, 투자일임업, 신탁업 등 금융투자업 관련 업무

여신전문금융업부문
메리츠캐피탈(주)
손자회사
- 여신전문금융업법에 따른 시설대여업, 할부금융업,신기술사업금융업, 신용대출 또는 담보대출 외- 상기 업무에 부수 또는 관련된 업무 일체

다만, 상기 외 사업 비중이 크지 않은 종속회사에 대해서는 기타부문으로 분류해 필요한 경우 관련 기재사항을 작성하였습니다.
아. 신용평가에 관한 사항

(
1) 신용평가 현황

평가일
평가대상유가증권 등
평가대상유가증권의신용등급
평가회사(신용평가등급범위)
평가구분

2024.03.13
제16회 무보증회사채
AA0

NICE신용평가(AAA~D)

본평가

2024.03.13
제16회 무보증회사채
AA0
한국신용평가(AAA~D)
본평가

2024.02.06
제6회 신종자본증권
A+
NICE신용평가(AAA~D)
본평가

2024.02.06
제6회 신종자본증권
A+

한국신용평가(AAA~D)

본평가

2023.12.22
기업어음
A1
NICE신용평가(A1~D)
정기평가

2023.12.22
전자단기사채
A1
NICE신용평가(A1~D)
정기평가

2023.12.21
기업어음
A1
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2023.12.21
전자단기사채
A1
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2023.06.21

제15-3회 무보증회사채제15-2회 무보증회사채제15-1회 무보증회사채제14-2회 무보증회사채제14-1회 무보증회사채

제13-2회 무보증회사채

제13-1회 무보증회사채

제12회 무보증회사채

제11회 무보증회사채

제9회 무보증회사채

제8회 무보증회사채

AA0

NICE신용평가(AAA~D)

정기평가

2023.06.21

제5회 신종자본증권

제4회 신종자본증권

제3회 신종자본증권

제2회 신종자본증권

A+

NICE신용평가(AAA~D)

정기평가

2023.06.21
기업어음
A1
NICE신용평가(A1~D)
본평가

2023.06.21
전자단기사채
A1
NICE신용평가(A1~D)
본평가

2023.06.12

제15-3회 무보증회사채제15-2회 무보증회사채제15-1회 무보증회사채제14-2회 무보증회사채제14-1회 무보증회사채

제13-2회 무보증회사채

제13-1회 무보증회사채

제12회 무보증회사채

제11회 무보증회사채

제9회 무보증회사채

제8회 무보증회사채

AA0
한국신용평가(AAA~D)
정기평가

2023.06.12

제5회 신종자본증권

제4회 신종자본증권

제3회 신종자본증권

제2회 신종자본증권

A+
한국신용평가(AAA~D)
정기평가

2023.06.12
기업어음
A1
한국신용평가(A1~D)
본평가

2023.06.12
전자단기사채
A1
한국신용평가(A1~D)
본평가

2022.12.21
기업어음
A1
NICE신용평가(A1~D)
정기평가

2022.12.19
기업어음
A1
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2022.09.23
제15-3회 무보증회사채제15-2회 무보증회사채제15-1회 무보증회사채
AA0
NICE신용평가(AAA~D)
본평가

2022.09.21
제15-3회 무보증회사채제15-2회 무보증회사채제15-1회 무보증회사채
AA0
한국신용평가(AAA~D)
본평가

2022.07.12
제14-2회 무보증회사채제14-1회 무보증회사채
AA0
NICE신용평가(AAA~D)
본평가

2022.07.12
제14-2회 무보증회사채제14-1회 무보증회사채
AA0
한국신용평가(AAA~D)
본평가

2022.06.27

기업어음

A1

NICE신용평가(A1~D)

본평가

2022.06.27

제5회 신종자본증권

제4회 신종자본증권

제3회 신종자본증권

제2회 신종자본증권

A+

NICE신용평가(AAA~D)

정기평가

2022.06.27

제13-2회 무보증회사채

제13-1회 무보증회사채

제12회 무보증회사채

제11회 무보증회사채

제10회 무보증회사채

제9회 무보증회사채

제8회 무보증회사채

제7회 무보증회사채

AA0

NICE신용평가(AAA~D)

정기평가

2022.06.23

기업어음

A1

한국신용평가(A1~D)

본평가

2022.06.23

제5회 신종자본증권

제4회 신종자본증권

제3회 신종자본증권

제2회 신종자본증권

A+

한국신용평가(AAA~D)

정기평가

2022.06.23

제13-2회 무보증회사채

제13-1회 무보증회사채

제12회 무보증회사채

제11회 무보증회사채

제10회 무보증회사채

제9회 무보증회사채

제8회 무보증회사채

제7회 무보증회사채

AA0

한국신용평가(AAA~D)

정기평가

2022.02.07

제5회 신종자본증권

A+

한국신용평가

(AAA~D)

본평가

2022.02.07

제5회 신종자본증권

A+

NICE신용평가

(AAA~D)

본평가

2021.11.24

제13-1회 무보증회사채

제13-2회 무보증회사채

AA

NICE신용평가

(AAA~D)

본평가

2021.11.24

제13-1회 무보증회사채

제13-2회 무보증회사채

AA

한국신용평가

(AAA~D)

본평가

2021.11.24

기업어음

A1

한국신용평가

(A1~D)

정기

2021.11.24

기업어음

A1

NICE신용평가

(A1~D)

정기

2021.09.14
제4회 신종자본증권
A+
NICE신용평가(AAA~D)
본평가

2021.09.10
제4회 신종자본증권
A+
한국신용평가(AAA~D)
본평가

2021.07.26
제12회 무보증회사채
AA0
NICE신용평가(AAA~D)
본평가

2021.07.27
제12회 무보증회사채
AA0
한국신용평가(AAA~D)
본평가

2021.06.25
제3회 신종자본증권제2회 신종자본증권
AA0
NICE신용평가(AAA~D)
정기

2021.06.25
제5회 무보증회사채제7회 무보증회사채제8회 무보증회사채제9회 무보증회사채제10회 무보증회사채
AA0
NICE신용평가(AAA~D)
정기

2021.06.25
기업어음(CP)
A1
NICE신용평가(A1~D)
본평가

2021.05.07
기업어음(CP)
A1
한국신용평가(A1~D)
본평가

2021.04.12
제11회 무보증회사채
AA0
NICE신용평가(AAA~D)
본평가

2021.04.12
제11회 무보증회사채
AA0
한국신용평가(AAA~D)
본평가

2021.04.12
제5회 무보증회사채제7회 무보증회사채제8회 무보증회사채제9회 무보증회사채제10회 무보증회사채
AA0
한국신용평가(AAA~D)
정기

2021.04.12
제3회 신종자본증권제2회 신종자본증권
A+
한국신용평가(AAA~D)
정기

2020.12.08

기업어음(CP)

A1

NICE신용평가(A1~D)

정기평가

2020.11.02

기업어음(CP)

A1

한국신용평가(A1~D)

정기평가

2020.10.07
제3회 신종자본증권
A+
한국신용평가(AAA~D)
본평가

2020.10.06
제3회 신종자본증권
A+
NICE신용평가(AAA~D)
본평가

2020.07.28
제10회 무보증회사채
AA0
NICE신용평가(AAA~D)
본평가

2020.07.28
제10회 무보증회사채
AA0
한국신용평가(AAA~D)
본평가

2020.06.29

제4회 무보증회사채

제5회 무보증회사채

제7회 무보증회사채

제8회 무보증회사채제9회 무보증회사채

AA0
한국신용평가(AAA~D)
정기평가

2020.06.29
기업어음(CP)
A1
한국신용평가(AAA~D)
본평가

2020.06.25
기업어음(CP)
A1
NICE신용평가(AAA~D)
본평가

2020.05.15

제4회 무보증회사채

제5회 무보증회사채

제7회 무보증회사채

제8회 무보증회사채제9회 무보증회사채

AA0
NICE신용평가(AAA~D)
정기평가

2020.05.14
제2회 신종자본증권
A+
한국신용평가(AAA~D)NICE신용평가(AAA~D)
본평가

2020.04.09
제1회 신종자본증권
A+
한국신용평가(AAA~D)
본평가

(2) 신용등급 평가체계 요약

■ 회사채

등급
등 급 정 의

AAA
원리금지급확실성이 최고수준으로 투자위험도가 극히 낮으며, 현단계에서 합리적으로 예측가능한 장래의 어떠한 환경변화에도 영향을 받지 않을 만큼 안정적임

AA
원리금지급확실성이 매우 높아 투자위험도가 매우 낮지만 AAA등급에 비해 다소 열등한 요소가 있음

A
원리금지급확실성이 높아 투자위험도는 낮은 수준이지만 장래 급격한 환경변화에 따라 다소 영향을 받을 가능성이 있음

BBB
원리금지급확실성이 인정되지만 장래 환경변화로 원리금지급확실성이 저하될 가능성이 있음

BB
원리금지급확실성이 당면 문제는 없지만 장래의 안정성면에서는 투기적 요소가 내포되어 있음

B
원리금지급확실성이 부족하여 투기적이며, 장래의 안정성에 대해서는 현단계에서단언할 수 없음

CCC
채무 불이행이 발생할 가능성을 내포하고 있어 매우 투기적임

CC
채무 불이행이 발생할 가능성이 높아 상위등급에 비해 불안요소가 더욱 많음

C
채무 불이행이 발생할 가능성이 높고 현단계에서는 장래 회복될 가능성이 없을 것으로 판단됨

D
원금 또는 이자가 지급불능상태에 있음

주) 위 등급중 AA등급부터 B등급까지는 등급내의 상대적인 우열에 따라 +, - 기호가 첨부됨.

■ 기업어음(CP)

등 급
등 급 정 의

A1
적기상환능력이 최고 수준이며, 그 안정성은 현단계에서 합리적으로 예측가능한 장래의 환경에 영향을 받지않을만큼 높음

A2
적기상환능력이 우수하지만, 그 안정성은 A1에 비하여 다소 열등한 요소가 있음

A3
적기상환능력은 양호하지만, 그 안정성은 급격한 환경변화에 따라 다소 영향을 받을 가능성이 있음

B
최소한의 적기상환능력은 인정되나, 그 안정성이 환경변화로 저하될 가능성이 있어 투기적인 요소를 내포하고 있음

C
적기상환능력 및 그 안정성이 매우 가변적이어서 투기적인 요소가 강함

D
현재 채무불이행 상태에 있음

주) 상기등급 중 A2부터 B까지는 당해 등급내에서의 상대적 위치에 따라 +,-부호를 부여할 수 있음
자. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부
주권상장(또는 등록ㆍ지정)일자
특례상장 등여부
특례상장 등적용법규

유가증권시장
2011년 05월 13일
해당사항 없음
해당사항 없음

2. 회사의 연혁

가. 회사의 본점소재지 및 그 변경 당사의 본점 소재지는 서울특별시 강남구 강남대로 382 (역삼동) 입니다.

나. 경영진 및 감사의 중요한 변동

변동일자
주총종류
선임
임기만료또는 해임

신규
재선임

2019.03.22
정기주총
-
사외이사 및 감사위원 오대식
-

2019.03.22
정기주총
-
사외이사 및 감사위원 전광수
-

2020.03.13
정기주총
-
-
최대주주 및 사내이사 조정호

2020.03.13
정기주총
-
-
사외이사 및 감사위원 오대식

2020.03.13
정기주총
-
-
사외이사 및 감사위원 전광수

2020.03.13
정기주총
-
-
사외이사 및 감사위원 이 혁

2020.03.13
정기주총
-
대표이사 및 사내이사 김용범
-

2020.03.13
정기주총
사외이사 및 감사위원 이상훈
-
-

2020.03.13
정기주총
사외이사 및 감사위원 안동현
-
-

2020.03.13
정기주총
사외이사 및 감사위원 한순구
-
-

2021.03.26
정기주총
-
최대주주 및 사내이사 조정호
-

2022.03.24
정기주총
-
사외이사 및 감사위원 이상훈
-

2022.03.24
정기주총
-
사외이사 및 감사위원 안동현
-

2022.03.24
정기주총
사외이사 및 감사위원 조홍희
-
-

2022.03.24
정기주총
-
-
사외이사 및 감사위원 한순구

2023.03.17
정기주총
-
대표이사 및 사내이사 김용범
-

2023.03.17
정기주총
사외이사 김명애
-
-

※ 공시대상기간 중 경영진의 중요한 변동(단, 대표이사의 변동, 임원으로서 최대주주인자의 변동, 임원으로서 주요주주인자의 변동, 등기임원의 1/3이상 변동중 어느 하나에 해당하는 경우에 한함)에 대해 기재하였습니다.

다. 최대주주의 변동 공시대상기간(5사업연도) 중 최대주주 변경 사실이 없으며 최대주주 등의 보유주식수 변동내역은 본 보고서의 'Ⅶ. 주주에 관한 사항'을 참조하여 주시기 바랍니다.
라. 상호의 변경 당사의 자회사인 메리츠종금증권은 2020년 4월 6일부 법인상호를 메리츠증권(주)로 변경하였습니다.
마. 회사가 화의, 회사정리절차 그 밖에 이에 준하는 절차를 밟은 적이 있거나 현재 진행 중인 경우 그 내용과 결과 - 메리츠비즈니스서비스(주) : 2019년 1월 7일 자회사에서 제외- 메리츠금융서비스(주) : 2019년 3월 27일 자회사에서 제외- 메리츠자산운용(주) : 2023년 7월 12일 자회사에서 제외
바. 회사가 합병 등을 한 경우 그 내용
<메리츠화재>메리츠화재는 2023년 2월 1일 당사와 포괄적 주식교환을 완료함에 따라 메리츠화재는 메리츠금융지주의 완전자회사로 변경되었습니다.

기준일
비 고

2023.02.01
주식교환일 현재 메리츠화재해상보험(주)의 주주((주)메리츠금융지주가보유중인 메리츠화재해상보험(주) 주식 제외)가 소유하고 있는 메리츠화재해상보험(주)주식을 (주)메리츠금융지주에게 이전하고, 그 대가로 주식교환 대상주주에게 메리츠화재해상보험(주) 보통주식 1주당 (주)메리츠금융지주 보통주식 1.2657378주를 교환하여 지급

<메리츠증권>메리츠증권은 2022년 11월 21일 당사와의 포괄적 주식교환 계약을 체결하였고 2023년 3월 8일 주총 승인을 받았으며, 2023년 4월 5일 당사와 포괄적 주식교환을 완료하여 메리츠금융지주의 완전자회사로 변경되었습니다

기준일
비 고

2023.04.05
주식교환일 현재 메리츠증권(주)의 주주((주)메리츠금융지주가 보유중인 메리츠증권(주) 주식 제외)가 소유하고 있는 메리츠증권(주) 주식을 (주)메리츠금융지주에게 이전하고, 그 대가로 주식교환 대상주주에게 메리츠증권(주) 보통주식 1주당 (주)메리츠금융지주 보통주식 0.1607327주를 교환하여 지급

사. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화 해당사항 없음

아. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용

[지배회사에 관한 사항]

일 자
내 용

2019.01.07
자회사 메리츠비즈니스서비스(주) 매각에 따른 자회사 제외

2019.03.27
자회사 메리츠금융서비스(주) 매각에 따른 자회사 제외

2020.05.29
신탁계약을 통해 취득한 자기주식 소각 완료

2021.03.05
자기주식 취득 신탁계약 체결 (500억)

2021.06.17
자기주식 취득 신탁계약 체결 (500억)

2021.08.30
자기주식 취득 신탁계약 체결 (500억)

2022.02.21
자기주식 취득 신탁계약 체결 (1천억)

2022.03.11
신탁계약을 통해 취득한 자기주식 소각 완료 (2021.3.5일 계약분)

2022.06.23
신탁계약을 통해 취득한 자기주식 소각 완료 (2021.6.17일 계약분)

2022.09.06
신탁계약을 통해 취득한 자기주식 소각 완료 (2021.8.30일 계약분)

2022.11.21
자회사(화재)와의 포괄적 주식교환 결의

2022.11.21
자회사(증권)와의 포괄적 주식교환 결의

2022.11.21
자기주식 취득 신탁계약 체결 (2천억)

2023.02.01
자회사(화재)와의 포괄적 주식교환 완료

2023.03.17
자기주식 취득 신탁계약 체결 (4천억)

2023.03.31
신탁계약을 통해 취득한 자기주식 소각 완료 (2022.2.21일 계약분)

2023.04.05
자회사(증권)와의 포괄적 주식교환 완료

2023.08.08
주식매수청구권 행사로 취득한 자기주식 소각 완료

2023.09.21
자기주식 취득 신탁계약체결 (2천400억)

2023.11.30
신탁계약을 통해 취득한 자기주식 소각 완료 (2022.11.21일 계약분)

[주요종속회사에 관한 사항]

<메리츠화재해상보험>

해당사항 없음

<메리츠증권>

일 자
내 용

2019.04.01
전환상환우선주 217,391주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (627,380,202주 → 627,597,593주)

2019.04.12
전환상환우선주 1,152,173주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (627,597,593주 → 628,749,766주)

2019.04.18
전환상환우선주 434,782주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (628,749,766주 → 629,184,548주)

2019.04.19
전환상환우선주 2,226,950주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (629,184,548주 → 631,411,498주)

2019.05.03
전환상환우선주 1,000,000주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (631,411,498주 → 632,411,498주)

2019.05.07
본점 이전 (서울시 영등포구 국제금융로6길15 → 서울시 영등포구 국제금융로10, Three IFC)

2019.05.13
전환상환우선주 1,326,087주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (632,411,498주 → 633,737,585주)

2019.05.13
영업부금융센터 이전 (서울시 영등포구 여의대방로69길 17 → 서울시 영등포구 국제금융로 10, Three IFC)

2019.05.13
이-뱅크지점 이전 (서울시 영등포구 여의대방로69길 17 → 서울시 영등포구 국제금융로2길 32)

2019.06.20
전환상환우선주 619,564주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (633,737,585주 → 634,357,149주)

2019.06.25
전환상환우선주 217,391주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (634,357,149주 → 634,574,540주)

2019.06.28
전환상환우선주 573,912주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (634,574,540주 → 635,148,452주)

2019.07.01
강남 프리미엄 WM센터 신설

2019.07.01
전환상환우선주 제2차 상환 * 전환상환우선주 일부 상환으로 발행주식총수 변경 (703,684,545주 → 688,249,764주)

2019.07.03
전환상환우선주 554,347주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (635,148,452주 → 635,702,799주)

2019.07.10
전환상환우선주 2,000,000주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (635,702,799주 → 637,702,799주)

2019.07.17
전환상환우선주 604,782주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (637,702,799주 → 638,307,581주)

2019.07.25
전환상환우선주 369,565주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (638,307,581주 → 638,677,146주)

2019.07.29
전환상환우선주 217,391주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (638,677,146주 → 638,894,537주)

2019.08.02
전환상환우선주 155,294주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (638,894,537주 → 639,049,831주)

2020.04.06
메리츠종금증권(주)→ 메리츠증권(주)로 사명 변경

2020.05.15
자기주식 처분 결정(13주)

2020.05.25
유상증자결정 (제3자배정증자) * 대상자 : (주)메리츠금융지주 58,651,026주 * 보통주 발행주식총수 변경 (617,310,701주 → 675,961,727주)

2021.03.31
자기주식수 변경 (43,138,182주 → 46,738,182주) * 주주가치 제고를 위해 2021.3.18부터 1년간 1,000억원 한도로 자기주식취득 신탁계약 체결 (최종 매입 완료 후 소각 예정) ※ 2021.3.31 기준 3,600,000주 취득 (159.4억원)

2021.04.28
전환상환우선주 1,000,000주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (675,961,727주 → 676,968,511주)

2021.04.29
전환상환우선주 1,068,886주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (676,968,511주 → 678,044,648주)

2021.05.10
전환상환우선주 901,117주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (678,044,648주 → 678,951,878주)

2021.05.13
전환상환우선주 210,000주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (678,951,878주 →679,163,302주)

2021.05.14
전환상환우선주 2,549,978주의 보통주 전환 청구 * 의결권있는 발행주식총수 변경 (679,163,302주 →681,730,579주)

2021.06.29
전환상환우선주 제3차 6,513,432주 상환 * 전환상환우선주 일부 상환으로 발행주식총수 변경 (746,939,661주 → 740,426,229주)

2021.06.29
전환상환우선주 제4차 21,739,130주 상환 * 전환상환우선주 일부 상환으로 발행주식총수 변경 (740,426,229주 → 718,687,099주)

2021.06.30
자기주식수 변경 (46,738,182주 → 66,678,182주) * 주주가치 제고를 위해 총 2,000억(2021.3.18부터 1년간 1,000억원, 2021.6.24부터 1년간 1,000억원) 한도로 자기주식취득 신탁계약 체결 (최종 매입 완료 후 소각 예정) ※ 2021.6.30 기준 총 23,540,000주 취득 (1,072.3억원)

2021.09.30
자기주식수 변경 (66,678,182주 → 84,268,182주) * 주주가치 제고를 위해 총 2,000억(2021.3.18부터 1년간 1,000억원, 2021.6.24부터 1년간 1,000억원) 한도로 자기주식취득 신탁계약 체결 (최종 매입 완료 후 소각 예정) ※ 2021.9.30 기준 총 41,130,000주 취득 (1,952.2억원)

2021.11.29
디지털금융센터 신설

2021.12.31
자기주식수 변경 (84,268,182주 → 95,458,182주) * 주주가치 제고를 위해 총 3,400억(2021.3.18부터 1년간 1,000억원, 2021.6.24부터 1년간 1,000억원, 2021.11.12부터 1년간 1,400억원) 한도로 자기주식취득 신탁계약 체결 (최종 매입 완료 후 소각 예정) ※ 2021.12.31 기준 총 52,320,000주 취득 (2,528.1억원)

2022.03.24
신탁계약을 통해 취득한 자기주식 21,940,000주 소각 완료 (2021.3.18 계약분)

2022.06.30
신탁계약을 통해 취득한 자기주식 20,080,000주 소각 완료 (2021.6.24 계약분)

2022.06.30
자기주식수 변경 (95,458,182주 → 83,466,493주) * 주주가치 제고를 위해 총 4,400억(2021.3.18부터 1년간 1,000억원, 2021.6.24부터 1년간 1,000억원, 2021.11.12부터 1년간 1,400억원, 2022.3.17부터 1년간 1,000억) 한도로 자기주식취득 신탁계약 체결 (최종 매입 완료 후 소각 예정) ※ 2022.6.30 기준 총 40,330,000주 취득 (2,397억)[참고] * 2021.03.18 (1,000억 체결, 21,940,000주 매입)→자기주식 소각 완료 * 2021.06.24 (1,000억 체결, 20,080,000주 매입)→자기주식 소각 완료 * 2021.11.12 (1,400억 체결, 24,670,000주 매입) * 2022.03.17 (1,000억 체결, 15,660,000주 매입)

2022.11.18
신탁계약을 통해 취득한 자기주식 24,670,000주 소각 완료 (2021.11.12 계약분)

2022.12.29
전환상환우선주 제5차~제8차 전액 상환에 따른 발행주식총수 변경(651,997,099주 → 615,040,579주) ※ 잔여 전환상환우선주 없음 * 제5차 8,696,652주 상환 * 제6차 5,434,782주 상환 * 제7차 7,608,695주 상환 * 제8차 15,217,391주 상환

2022.12.31
자기주식수 변경 (83,466,493주 → 58,796,493주) * 주주가치 제고를 위해 총 4,400억(2021.3.18부터 1년간 1,000억원, 2021.6.24부터 1년간 1,000억원, 2021.11.12부터 1년간 1,400억원, 2022.3.17부터 1년간 1,000억) 한도로 자기주식취득 신탁계약 체결 (최종 매입 완료 후 소각 예정) ※ 2022.12.31 기준 총 15,660,000주 취득 (998억)[참고] * 2021.03.18 (1,000억 체결, 21,940,000주 매입)→자기주식 소각 완료 * 2021.06.24 (1,000억 체결, 20,080,000주 매입)→자기주식 소각 완료 * 2021.11.12 (1,400억 체결, 24,670,000주 매입)→자기주식 소각 완료 * 2022.03.17 (1,000억 체결, 15,660,000주 매입)

2023.03.30
자기주식 36,936,493주(아이엠투자증권 합병 포합주식) 메리츠금융지주에 처분 * 메리츠금융지주의 소유주식수 : 365,292,359주 (59.39%)

2023.03.31
자기주식 21,860,000주(신탁계약분 15,660,000주, 기취득분 6,200,000주) 소각 * 메리츠금융지주의 소유주식수 : 365,292,359주 (61.58%)

2023.04.05
메리츠금융지주와의 포괄적 주식교환에 따른 완전자회사 편입(유가증권시장 상장 폐지일: 2023.04.25) * 메리츠금융지주의 소유주식수 : 593,180,579주 (100.00%)

2023.08.04

주식매수청구권 행사로 취득한 메리츠금융지주 주식 처분 결정(609주)

<메리츠캐피탈>

- 회사의 연혁

일 자
내 용

2019.05.07
본점이전 (서울 영등포구 국제금융로 10, Three IFC, 23층)

2019.06.27
유상증자 500억 (총자본금 5,200억원, 주식발행초과금 포함)

2020.08.25
신종자본증권 750억 발행

2021.04.28
신종자본증권 500억 발행

2021.09.27
유상증자 2,000억 (총자본금 7,200억원, 주식발행초과금 포함)

3. 자본금 변동사항

가. 자본금 변동추이

(단위 : 원, 주)

종류
구분
제15기(2024.03.13)
제14기(2023년말)
제13기(2022년말)
제12기(2021년말)
제11기(2020년말)
제10기(2019년말)

보통주
발행주식총수
203,372,114
203,372,114
127,571,822
134,011,294
134,011,294
140,224,314

액면금액
500
500
500
500
500
500

자본금
113,093,927,000
113,093,927,000
71,442,909,000
71,442,909,000
71,442,909,000
71,442,909,000

우선주
발행주식총수
-
-
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-
-
-

기타
발행주식총수
-
-
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-
-
-

합계
자본금
113,093,927,000
113,093,927,000
71,442,909,000
71,442,909,000
71,442,909,000
71,442,909,000

4. 주식의 총수 등

가. 주식의 총수 현황

(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
비고

보통주
-
합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수
500,000,000
-
500,000,000
-

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수
226,187,854
-
226,187,854
-

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수
22,815,740
-
22,815,740
-

1. 감자
-
-
-
-

2. 이익소각
22,815,740
-
22,815,740
-

3. 상환주식의 상환
-
-
-
-

4. 기타
-
-
-
-

Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)
203,372,114
-
203,372,114
-

Ⅴ. 자기주식수
14,894,093
-
14,894,093
-

Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)
188,478,021
-
188,478,021
-

나. 자기주식 취득 및 처분 현황

(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 주)

취득방법
주식의 종류
기초수량
변동 수량
기말수량
비고

취득(+)
처분(-)
소각(-)

배당가능이익범위이내취득
직접취득
장내 직접 취득
-
-
-
-
-
-
-

-
-
-
-
-
-
-

장외직접 취득
-
-
-
-
-
-
-

-
-
-
-
-
-
-

공개매수
-
-
-
-
-
-
-

-
-
-
-
-
-
-

소계(a)
-
-
-
-
-
-
-

-
-
-
-
-
-
-

신탁계약에 의한취득
수탁자 보유물량
보통주
11,048,000
1,425,000
-
-
12,473,000
-

-
-

-
-
-
-

현물보유물량
-
-

-
-
-
-

-
-

-
-
-
-

소계(b)
보통주
11,048,000
1,425,000
-
-
12,473,000
-

-
-
-
-
-
-
-

기타 취득(c)
보통주
2,421,092
1
-
-
2,421,093
-

-
-
-
-
-
-
-

총 계(a+b+c)
보통주
13,469,092
1,425,001
-
-
14,894,093
-

-
-
-
-
-
-
-

주1) 기초수량은 23.1.1. 기준 작성하였음

나-1. 자기주식 직접 취득ㆍ처분 이행현황 - 해당사항 없음

나-2. 자기주식 신탁계약 체결ㆍ해지 이행현황

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원, %, 회)

구 분
계약기간
계약금액(A)
취득금액(B)
이행률(B/A)
매매방향 변경
결과보고일

시작일
종료일
횟수
일자

신탁 체결
2019.05.14
2020.05.14
70,000
70,336
100
-
-
2020.05.14

신탁 체결
2021.03.05
2022.03.04
50,000
49,904
99.8
-
-
2022.03.04

신탁 체결
2021.06.17
2022.06.16
50,000
49,939
99.9
-
-
2022.06.16

신탁 체결
2021.08.30
2022.08.29
50,000
49,997
99.9
-
-
2022.08.29

신탁 체결
2022.02.21
2023.02.20
100,000
99,945
99.9
-
-
2023.02.20

신탁 체결
2022.11.22
2023.11.21
200,000
200,121
100
-
-
2023.11.21

신탁 체결
2023.03.17
2024.03.15
400,000
399,968
100
-
-
-

신탁 체결
2023.09.21
2024.03.29
240,000
225,377
93.9
-
-
-

나-3. 종류주식 사항 - 해당사항 없음

5. 정관에 관한 사항

가. 정관 변경 이력

정관변경일
해당주총명
주요변경사항
변경이유

2019.03.22
제9기 정기주주총회
□ 전자증권제도 반영- 주식 및 신주인수권증서에 표시되어야 할 권리의 전자등록 반영- 명의개서 대리인의 주식의 전자등록 및 주주명부의 관리 반영- 실물주권 사항에 대한 내용 삭제- 전자증권제도 사채 발행사항 적용 반영□ 위원회 명칭 변경- 보상위원회 → 보수위원회 변경□ 감사위원회의 외부감사인 선정사항 반영
▷ 전자증권제도 시행▷ 위원회 명칭 변경▷ 개정외부감사법 반영

주1) 신고서 제출 이후 개최(2024.03.22)되는 제 14기 정기주주총회 안건에 정관 개정(이익배당 기준일 설정 등) 안건이 포함되어 있습니다.

나. 사업목적 현황

구 분
사업목적
사업영위 여부

1
자회사등(금융지주회사법상의 자회사 및 손자회사와, 손자회사가 지배하는 회사 포함, 이하 같음)에 대한 사업목표 부여 및 사업계획의 승인
영위

2
자회사등의 경영성과의 평가 및 보상의 결정
영위

3
자회사등에 대한 경영지배구조의 결정
영위

4
자회사등의 업무와 재산상태에 대한 검사
영위

5
자회사등에 대한 내부통제 및 위험관리업무
영위

6
자회사등에 대한 자금지원
영위

7
자회사등에 대한 출자 또는 자회사등에 대한 자금지원을 위한 자금조달
영위

8
자회사등과 공동상품의 개발 · 판매를 위한 사무지원등 자회사등의 업무에 필요한 자원의 제공
영위

9
전산, 법무, 회계 등 자회사등의 업무를 지원하기 위해 자회사등으로부터 위탁받은 업무
영위

10
자회사등에 대한 브랜드, 라이선스 등의 대여 및 제공 업무
영위

11
경영관리에 부수하는 업무로서 법령에 의하여 인가·허가 또는 승인 등을 요하지 아니하는 업무
영위

12
업무용 부동산의 소유 및 자회사등에 대한 임대
영위

13
전산, 법무, 회계 등 자회사등의 업무를 지원하기 위하여 자회사등으로부터 위탁 받은 업무 대행
영위

14
기타 전 각호의 업무에 부수 또는 관련된 업무
영위

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

[지배회사에 관한 사항_메리츠금융지주]
금융지주회사법상 금융지주회사는 주식소유를 통해 금융기관 또는 금융업의 영위와 밀접한 관련이 있는 회사를 지배하는 것을 주된 사업으로 하는 회사로서 자회사등에 대한 사업목표의 부여 및 사업계획의 승인, 경영성과의 평가 및 보상의 결정, 경영지배구조의 결정, 업무와 재산상태의 검사, 내부통제 및 위험관리 업무 등 자회사에 대한 경영관리 업무와 자회사 `출자 또는 자회사 등에 대한 자금지원 및 자금지원을 위한자금조달 등 경영관리에 부수하는 업무(이하 '자회사 경영관리업무'라 한다)만을 영위할 수 있습니다. 금융지주회사는 주식소유를 통한 자회사 지배 내지 자회사 경영관리업무를 제외하고는 영리 목적의 다른 업무는 직접 영위할 수 없으므로, 금융지주회사 별도기준에서는 자회사 배당금이 주요 수익원에 해당하는 등 타 금융기관과 비교하여 수익구조가 매우 제한적인 것이 특징입니다. 다만, 금융지주회사는 지배하는 자회사를 통해 간접적인 형태로 금융산업(은행업권, 보험업권,금융투자업권 등 금융 권역과 법령상 진출이 허용된 비금융 권역 일부를 포함) 전반에 광범위하게 참여할 수 있으므로 금융지주회사 연결기준에서는 사업포트폴리오에 따라 수익구조를 다양화하는 것이 가능합니다. 국내 금융지주회사는 은행을 자회사로 지배하는 은행지주회사와 은행을 지배하지 않는 비은행지주회사로 크게 구분되며, 비은행지주회사는 다시 보험회사를 지배하는 보험지주회사와 보험회사를 지배하지 않는 금융투자지주회사 등으로 구분됩니다. 국내 금융지주회사는 대부분 은행지주회사 형태이며, 보험지주회사는 당사가 유일합니다.

상기 구분에 따른 메리츠금융지주 연결기준의 사업부문별 영업성과 및 비중은 아래와 같습니다.

(2023년)
(단위 : 백만원)

구 분
손해보험업부문
금융투자업부문
여신전문금융업부문
기타부문
조 정
합 계

총영업수익
금액
10,933,502
46,557,028
891,267
432,310
(255,749)
58,558,358

비율
18.67%
79.51%
1.52%
0.74%
-0.44%
100.00%

총영업비용
금액
8,825,491
45,938,107
628,887
92,097
140,274
55,624,856

비율
15.87%
82.59%
1.13%
0.17%
0.25%
100.00%

영업이익
금액
2,108,011
618,921
262,380
340,213
(396,023)
2,933,502

비율
71.86%
21.10%
8.94%
11.60%
-13.50%
100.00%

당기순이익
금액
1,567,162
372,391
217,575
343,447
(375,840)
2,124,735

비율
73.76%
17.53%
10.24%
16.16%
-17.69%
100.00%

주) 기타부문에 당사 포함

(2022년)
(단위 : 백만원)

구 분
손해보험업부문
금융투자업부문
여신전문금융업부문
기타부문
조 정
합 계

총영업수익
금액
9,678,665
56,236,790
800,801
179,473
322,617
67,218,346

비율
14.40%
83.66%
1.19%
0.27%
0.48%
100.00%

총영업비용
금액
7,968,682
55,434,009
511,051
58,322
353,089
64,325,153

비율
12.39%
86.18%
0.79%
0.09%
0.55%
100.00%

영업이익
금액
1,709,983
802,782
289,750
121,151
(30,472)
2,893,194

비율
59.10%
27.75%
10.01%
4.19%
-1.05%
100.00%

당기순이익
금액
1,257,223
573,674
254,421
108,470
(58,553)
2,135,235

비율
58.88%
26.87%
11.92%
5.08%
-2.74%
100.00%

주) 기타부문에 당사 포함

(2021년)
(단위 : 백만원)

구 분
손해보험업부문
금융투자업부문
여신전문금융업부문
기타부문
조 정
합 계

총영업수익
금액
11,861,351
22,661,033
586,353
283,650
257,547
35,649,934

비율
33.27%
63.57%
1.64%
0.80%
0.72%
100.00%

총영업비용
금액
10,953,799
21,942,900
355,546
47,158
549,906
33,849,309

비율
32.36%
64.83%
1.05%
0.14%
1.62%
100.00%

영업이익
금액
907,552
718,133
230,807
236,492
(292,359)
1,800,625

비율
50.40%
39.88%
12.82%
13.13%
-16.24%
100.00%

당기순이익
금액
660,868
561,584
221,340
226,736
(287,281)
1,383,247

비율
47.78%
40.60%
16.00%
16.39%
-20.77%
100.00%

주1) 기타부문에 당사 포함주2) 종전 기준서인 K-IFRS 1104호에 따라 작성되었습니다.

사업내용에 대한 자세한 사항은 영업의 현황 등을 참고하여 주시기 바랍니다.

[사업부문별 현황_주요종속회사에 관한 사항]<손해보험업 부문_메리츠화재>

메리츠화재는
2023년에 보장성 중심의 장기보험 판매전략을 유지하는 한편
, 자동차보험과 일반보험은 우량계약 유입 확대를 통해 사업효율성 강화를 중점적으로 추진하였습니다
. 또한 핵심사업중심의 선택적 자원 투입전략을 추진하고
, 투자부문의 리스크관리와 신수익원 창출에 집중하여 회사의 수익성과 재무건전성 제고하였습니다
.

2023

년 메리츠화재의 보험수익은
8조
3,462억으로 전년동기대비
7.8% 증가하였습니다
.

당기순이익은 1조 5,670억원으로
전기대비
24.5% 증가했
고 총

자산은 39조 4,039억원으로 전기대비 22.1%성

장세를 보였습니다.

자세한 사항은
II.사업의 내용
2. 영업의 현황부터
5. 재무건전성 등 기타 항목까지의 내용을 참조 하시기 바랍니다
.

주) 기업회계기준서 제1117호 적용한 별도 기준 실적임

<금융투자업 부문_메리츠증권>

메리츠증권의 영업부문은 Sales&Trading 부문, 기업금융 부문, 리테일 부문, 여신전문금융업 부문, 기타 부문으로 구성되어 있습니다. 영업부문별 주요 업무 내용은 다음과 같습니다.
Sales&Trading 부문은 주식, 채권 등 유가증권과 파생상품의 매매ㆍ중개ㆍ대리, ETF LP 등의 업무를 하고 있으며 기업금융 부문은 기업의 자금조달 관련 자문 용역제공, 부동산 관련 신용공여 및 자문ㆍ주선 그리고 해외대체투자 업무 등을 하고 있습니다. 그리고 리테일 부문은 개인 위탁 영업, 금융투자상품과 자산관리상품 판매 등의 업무를 하고 있으며 여신전문금융업 부문은 자회사인 메리츠캐피탈에서 시설대영업, 할부금융업, 신기술사업금융업, 팩토링, 일반대출 등 업무를 하고 있습니다. 그리고 마지막으로 기타는 상기 부문 이외의 영업부문 및 본사관리부문으로 구성하고 있습니다. 상기 주요 영업부문별 세부 실적 등 자세한 내용은 '2. 영업의 현황 - 가. 영업의 개황'을 참고하시기 바랍니다.
메리츠증권의 2023년 연결기준 영업이익은 8,813억원, 당기순이익은 5,900억원으로 전년 대비 영업이익은 19.3%, 당기순이익은 28.8% 감소했습니다. 별도기준으로도 영업이익은 6,177억원, 당기순이익은 4,242억원으로 전년 대비 영업이익은 39.8%, 당기순이익은 44.8% 감소했습니다.

메리츠증권의 순자본비율은 2023년 12월말기준 1588.91%로 전분기 대비 30.23%p 감소하였으며 레버리지비율은 871%이고, 채무보증 잔고는 자기자본대비 100% 미만으로 유지하고 있습니다.

<여신전문금융업 부문_메리츠캐피탈>

1. 사업의 개요

메리츠캐피탈은 시설대여, 할부금융 등의 업무를 영위할 목적으로 2012년 03월 20일 설립되었습니다. 2023년 연결재무제표 기준 순이익은 2,176억원, 총자산은 8조 5,980억원입니다.

(단위 : 백만원)

구 분

제12기

제11기

제10기

자산총계
8,598,012
9,066,516
8,000,426

부채총계
7,152,190
7,830,626
6,811,444

자본총계
1,445,822
1,235,890
1,188,982

영업수익
891,267
800,801
586,352

영업이익
262,381
289,750
230,806

당기순이익
217,575
254,421
221,340

주 )K-IFRS 연결재무제표 기준

메리츠캐피탈의 영업 종류별 취급현황
은 아래와 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분

제12기

제11기

제10기

리스
473,935
727,773
801,243

할 부 금 융
244,709
277,336
38,959

대 출 금
4,735,960
4,762,291
4,667,205

팩 토 링
-
-
-

합 계
5,454,604
5,767,400
5,507,407

메리츠캐피탈의 자금조달실적과 운용실적의 평잔은 아래와 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분

제12기

제11기

제10기

조달항목
차입금
1,398,220
1,637,787
513,614

사채
5,529,812
4,998,743
4,647,861

콜머니
-
-
-

기타부채
663,965
658,245
551,770

자본총액
1,327,315
1,251,098
1,032,837

합계
8,919,312
8,545,873
6,746,082

운용항목
현금및예치금
292,255
56,393
87,110

유가증권
1,709,257
1,655,081
1,205,883

대출채권
4,765,258
4,742,410
3,685,321

할부금융자산
297,034
227,113
194,703

리스자산
1,676,972
1,704,346
1,444,090

유형자산
13,402
13,084
12,451

무형자산
3,446
3,924
4,145

기타자산
161,688
143,522
112,379

합계
8,919,312
8,545,873
6,746,082

주) 금감원 업무보고서 기준메리츠캐피탈의 재무건전성 등의 지표는 아래와 같습니다.

(단위 : 백만원, %)

구 분
제12기
제11기
제10기

조정자기자본(A)
1,436,043
1,284,075
1,254,533

조정총자산(B)
8,092,287
8,409,823
7,473,983

조정자기자본비율(A/B)
17.75
15.27
16.79

주) 금감원 업무보고서 기준

2. 영업의 현황

(1) 연결 기준 영업의 현황
가. 영업의 개황 메리츠금융지주는 2011년 3월 국내 최초의 보험지주회사로 설립된 이래 유럽의 재정위기, 글로벌 금융시장의 불확실성 확대 등 어려운 경영환경이 지속됨에도 불구하고, 지주체제를 통해 그룹의 리스크 및 대응 프로세스를 보다 견고히 하였고, 강도 높은 비용절감을 추진하는 등 금융위기에 발 빠르게 대처하였습니다.앞으로도 메리츠금융지주는 메리츠금융그룹이 장기적인 관점에서 안정적으로 성장하고 가치를 창출할 수 있도록, 수익성 경영 정착, 경영효율화의 지속 실천, 리스크관리 역량 강화를 일관되게 추진해 나가도록 하겠습니다.

나. 영업의 종류

사업부문
그룹사
주요종속회사여부
주요 사업의 내용

손해보험업부문
메리츠화재해상보험(주)
○
보험업법 및 관계법령에서 영위가능한 보험업 등,보험업법 및 관계법령에 의해 허용되는 보험업 외 업무를 영위

금융투자업부문
메리츠증권(주)
○
자본시장법에 따라 투자매매업, 투자중개업, 집합투자업, 전문사모집합투자업 등과 이에 부수하는 업무를 영위

여신전문금융업부문
메리츠캐피탈(주)
○
여신전문금융업법에 따른 시설대여업, 할부금융업, 신기술사업금융업, 신용대출 또는 담보대출 외 이에 부수하는 업무를 영위

기타부문
메리츠대체투자운용(주)
X
전문사모집합투자업의 업무 등

메리츠코린도보험
X
손해보험의 원보험 및 재보험 외

상기 구분에 따른 메리츠금융지주 연결기준의 사업부문별 영업성과 및 비중은 아래와 같습니다.

(2023년)
(단위 : 백만원)

구 분
손해보험업부문
금융투자업부문
여신전문금융업부문
기타부문
조 정
합 계

총영업수익
금액
10,933,502
46,557,028
891,267
432,310
(255,749)
58,558,358

비율
18.67%
79.51%
1.52%
0.74%
-0.44%
100.00%

총영업비용
금액
8,825,491
45,938,107
628,887
92,097
140,274
55,624,856

비율
15.87%
82.59%
1.13%
0.17%
0.25%
100.00%

영업이익
금액
2,108,011
618,921
262,380
340,213
(396,023)
2,933,502

비율
71.86%
21.10%
8.94%
11.60%
-13.50%
100.00%

당기순이익
금액
1,567,162
372,391
217,575
343,447
(375,840)
2,124,735

비율
73.76%
17.53%
10.24%
16.16%
-17.69%
100.00%

주) 기타부문에 당사 포함

(2022년)
(단위 : 백만원)

구 분
손해보험업부문
금융투자업부문
여신전문금융업부문
기타부문
조 정
합 계

총영업수익
금액
9,678,665
56,236,790
800,801
179,473
322,617
67,218,346

비율
14.40%
83.66%
1.19%
0.27%
0.48%
100.00%

총영업비용
금액
7,968,682
55,434,009
511,051
58,322
353,089
64,325,153

비율
12.39%
86.18%
0.79%
0.09%
0.55%
100.00%

영업이익
금액
1,709,983
802,782
289,750
121,151
(30,472)
2,893,194

비율
59.10%
27.75%
10.01%
4.19%
-1.05%
100.00%

당기순이익
금액
1,257,223
573,674
254,421
108,470
(58,553)
2,135,235

비율
58.88%
26.87%
11.92%
5.08%
-2.74%
100.00%

주) 기타부문에 당사 포함

(2021년)
(단위 : 백만원)

구 분
손해보험업부문
금융투자업부문
여신전문금융업부문
기타부문
조 정
합 계

총영업수익
금액
11,861,351
22,661,033
586,353
283,650
257,547
35,649,934

비율
33.27%
63.57%
1.64%
0.80%
0.72%
100.00%

총영업비용
금액
10,953,799
21,942,900
355,546
47,158
549,906
33,849,309

비율
32.36%
64.83%
1.05%
0.14%
1.62%
100.00%

영업이익
금액
907,552
718,133
230,807
236,492
(292,359)
1,800,625

비율
50.40%
39.88%
12.82%
13.13%
-16.24%
100.00%

당기순이익
금액
660,868
561,584
221,340
226,736
(287,281)
1,383,247

비율
47.78%
40.60%
16.00%
16.39%
-20.77%
100.00%

주1) 기타부문에 당사 포함주2) 종전 기준서인 K-IFRS 1104호에 따라 작성되었습니다.

다. 그룹 자금조달ㆍ운용

(단위 : 백만원,%)

구분
2023년
2022년
2021년

평균잔액
구성비
이자금액
이자율
평균잔액
구성비
이자금액
이자율
평균잔액
구성비
이자금액
이자율

조달
보험계약부채
19,915,906
20.9
-
-
19,572,794
23.0
-
-
21,902,620
29.0
-
-

예수부채
10,083,121
10.6
416,704
4.1
3,961,830
4.7
25,309
0.6
1,893,141
2.5
2,652
0.1

차입부채
31,396,891
32.9
1,244,702
4.0
31,654,069
37.3
783,577
2.5
29,342,843
38.9
376,671
1.3

기타부채
24,570,336
25.8
192,015
0.8
22,270,469
26.2
174,951
0.8
15,592,866
20.7
94,769
0.6

부채총계
85,966,254
90.1
-
-
77,459,162
91.2
-
-
68,731,471
91.1
-
-

자본총계
9,405,498
9.9
-
-
7,480,528
8.8
-
-
6,754,163
8.9
-
-

부채및자본총계
95,371,752
100.0
-
-
84,939,690
100.0
-
-
75,485,633
100.0
-
-

운용
현금및예치금
4,877,240
5.1
128,913
2.6
5,226,817
6.2
74,550
1.4
3,650,684
4.8
19,558
0.5

유가증권
67,103,396
70.4
2,559,704
3.8
56,155,710
66.1
1,864,528
3.3
39,612,694
52.5
1,192,321
3.0

대출채권
14,017,123
14.7
1,050,351
7.5
13,774,145
16.2
862,196
6.3
21,098,041
27.9
665,969
3.2

기타자산
9,373,993
9.8
164,916
1.8
9,783,018
11.5
139,971
1.4
11,124,215
14.7
34,842
0.3

자산총계
95,371,752
100.0
-
-
84,939,690
100.0
-
-
75,485,633
100.0
-
-

주) 평균잔액은 회계연도 기초금액과 매분기말 금액을 단순평균하여 계산함주2) 2021년은 종전 기준서인 K-IFRS 1104호에 따라 작성되었습니다.

(2) 주요종속회사 영업 현황영업의 종류별 현황은 당사가 순수지주회사임에 따라 주요종속회사에 대한 사항을 중심으로 기재하였습니다.
[주요종속회사에 관한 사항]<손해보험업 부문_메리츠화재>

1.영업의 개황

2023

년 메리츠화재의 보험수익은
8조
3,462억으로 전년동기대비
7.8% 증가하였습

니다. 보종별로 장기보험 6조 7,838억원으로 보험수익의 81.3%를 차지하고 있으며, 자동차보험 7,582억원으로 9.1%, 일반보험 8,042억원으로 9.6%비중을 차지하고 있습니다. 원수보험료는
11

조
2,786억원 거수하여 전기대비
5.2% 증가하였습니다
. 원수보
험료를 보종별로 나누어 보면 장기보험은
9조
5,844억원을 거수하여 전기대비
4.9% 증가
, 자동차보험은
7,878억원으로 전기대비
5.9% 감소
, 일반보험은
9,064억원을 거수하여 전기대비
22.2% 증가하였습니다
. 이익 및 자산 측면에서 당기순이익은 전기대비
3,088억원 증가한
1조
5,670억원을 기록하였습니다
. 총자산은
39조
4,039억원으로 전기대비
7조
1,415억원 증가하였습니다
.

2. 영업의 종류별 현황
(1) 보험 종목별 보험 실적 현황

(2023.01.01 - 2023.12.31)
(단위 : 백만원)

구분
보험수익
보험서비스비용
재보험수익
재보험서비스비용

화재
74,885
64,435
11,231
25,015

해상
56,568
33,095
18,406
43,301

자동차
758,191
742,515
1,860
4,495

보증
-
(263)
-
-

특종
664,422
499,210
130,351
273,952

해외
8,351
11,165
(53)
19

장기
6,764,729
4,832,210
164,608
357,619

연금/저축
19,030
19,123
-
-

계
8,346,176
6,201,490
326,403
704,401

주1) 보험업감독업무시행세칙에 따른 업무보고서상 사업실적표를 기준으로 작성주2) 기업회계기준서 제 1117호 기준임(2) 보험수지 및 계약현황

(2023.01.01 - 2023.12.31)
(단위 : 백만원)

구분
화재
해상
자동차
보증
특종
해외원보험
외국수재
장기
개인연금
합계

경과보험료
24,999
7,310
753,454
-
434,114
5,353
1,908
9,079,296
85,850
10,392,284

발생손해액
26,731
6,629
609,302
(299)
338,819
10,633
271
6,791,206
136,455
7,919,747

순사업비
16,731
7,159
169,865
36
114,663
799
77
2,388,776
4,061
2,702,167

주1) 보험업감독업무시행세칙에 따른 업무보고서상 사업실적표를 기준으로 작성주2) 기업회계기준서 제 1104호 기준임(3) 보험종목별 수입보험료 및 보험금 내역

- 보험종목별 수입보험료 내역

(단위 : 백만원, %)

구분
제103기 연간
제102기 연간
제101기 연간

금액
비율
금액
비율
금액
비율

화재
79,650
0.7
75,381
0.7
69,183
0.7

해상
58,660
0.5
55,581
0.5
50,081
0.5

자동차
751,116
6.7
800,541
7.5
772,020
7.7

보증
-
-
1
-
4
-

특종
797,893
7.1
640,634
6.0
528,819
5.3

해외원보험
6,337
0.1
9,550
0.1
7,426
0.1

외국수재
1,747
-
2,150
-
2,374
-

장기
9,498,201
84.2
9,052,942
84.4
8,517,882
84.8

개인연금
86,169
0.8
87,781
0.8
91,723
0.9

합계
11,279,773
100.0
10,724,561
100.0
10,039,512
100.0

주1) 보험업감독업무시행세칙에 따른 업무보고서상 사업실적표를 기준으로 작성주2) 기업회계기준서 제 1104호 기준임- 보험종목별 보험금 내역

(단위 : 백만원, %)

구분
제103기 연간
제102기 연간
제101기 연간

금액
비율
금액
비율
금액
비율

화재
51,014
1.0
28,176
0.6
29,540
0.7

해상
21,689
0.4
12,354
0.3
36,473
0.9

자동차
570,543
11.6
583,127
13.1
504,081
12.1

보증
(305)
-
(216)
-
(139)
-

특종
411,305
8.4
335,885
7.6
279,040
6.7

해외원보험
2,151
-
3,237
0.1
1,810
-

외국수재
90
-
115
-
83
-

장기
3,847,089
78.4
3,471,305
78.3
3,309,305
79.5

개인연금
1,092
-
894
-
1,110
-

합계
4,904,668
100.0
4,434,877
100.0
4,161,303
100.0

주1) 보험업감독업무시행세칙에 따른 업무보고서상 사업실적표를 기준으로 작성주2) 기업회계기준서 제 1104호 기준임 -손해보험 보험종목별 손해율(발생손해액/경과보험료)

(단위 : %)

구분
제103기 연간
제101기 연간
제101기 연간

화재
106.9
65.2
48.7

해상
90.7
74.0
44.8

자동차
80.9
79.1
77.5

보증
186,567.6
(7,522.4)
(8,707.1)

특종
78.0
82.0
78.0

해외원보험
198.6
14.1
35.2

외국수재
14.2
9.3
5.7

장기
74.8
73.5
76.2

개인연금
158.9
152.7
144.5

합계
76.2
74.8
76.9

주1) 보험업감독업무시행세칙에 따른 업무보고서상 사업실적표를 기준으로 작성주2) 기업회계기준서 제 1104호 기준임(4) 모집형태별 영업현황

- 보험종목별 모집경로 및 모집형태

메리츠화재는 현재 임직원, 설계사, 대리점, 중개사, 방카슈랑스, 공동인수를 통하여 원수보험영업을 하고 있습니다. 보험종목별 모집형태별 영업현황은 아래의 표와 같습니다.

구 분

임직원

설계사

대리점

중개사

방카

슈랑스

공동

인수

화재보험

O

O

O

O

-

O

해상보험

O

O

O

O

-

O

자동차보험

O

O

O

O

-

O

특종보험

O

O

O

O

O

O

해외원보험

O

-

-

-

-

-

장기보험

O

O

O

O

O

-

개인연금보험

O

O

O

O

-

-

(5) 보험종목별 순사업비 및 사업비 집행율 현황

(단위 : 백만원, %)

구분
제103기 연간
제102기 연간
제101기 연간

보유보험료
순사업비
비율
보유보험료
순사업비
비율
보유보험료
순사업비
비율

화재
35,309
16,731
47.4
20,369
13,928
68.4
24,608
14,080
57.2

해상
8,065
7,159
88.8
6,916
4,278
61.9
9,661
2,757
28.5

자동차
746,368
169,865
22.8
795,668
152,011
19.1
768,064
177,768
23.1

보증
-
36
9,019.9
1
61
8,033.4
4
(23)
(515.7)

특종
481,203
114,663
23.8
352,165
86,932
24.7
300,829
66,054
22.0

해외원보험
4,598
799
17.4
8,298
1,640
19.8
6,625
1,220
18.4

외국수재
1,747
77
4.4
2,150
176
8.2
2,374
167
7.0

장기
9,078,864
2,388,776
26.3
8,670,323
2,112,158
24.4
8,195,734
1,897,322
23.2

개인연금
85,853
4,061
4.7
87,434
3,920
4.5
91,358
3,351
3.7

합계
10,442,007
2,702,167
25.9
9,943,324
2,375,104
23.9
9,399,257
2,162,696
23.0

주1) 보험업감독업무시행세칙에 따른 업무보고서상 사업실적표를 기준으로 작성주2) 기업회계기준서 제 1104호 기준임

3. 운용자산 투자현황

(1) 자산운용률

(단위 : 백만원, %)

구 분

제103기 연간

제102기 연간

제101기 연간

총 자 산(A)

39,403,862
32,262,331
27,552,268

운용자산(B)
37,673,227
30,784,389
24,215,037

자산운용률(B/A)
95.6
95.4
87.9

주1) 103기 및 102기(전기) 작성 금액은 기업회계기준서 제 1117호를 적용하여 작성

주2) 운용자산은 총자산에서 보험업감독업무시행세칙 기준의 비운용자산을 제외한 금액

2) 운용내역별 수익현황

(단위 : 백만원, %)

구 분

제103기 연간

제102기 연간

제101기 연간

금 액

비 율

금 액

비 율

금 액

비 율

운

용

자

산

대 출

기말잔액

12,425,423

32.98

10,270,696

33.36

7,861,167

32.5

운용수익

754,787
60.02

641,360

72.03

569,782

46.5

유가증권

기말잔액

22,684,521
60.21

17,025,294

55.30

14,903,910

61.5

운용수익

512,185
40.73

238,564

26.79

635,873

51.8

현·예금 및 신탁

기말잔액

1,559,871
4.14

2,509,176

8.15

509,743

2.1

운용수익

(6,310)
(0.50)

4,751

0.53

2,128

0.2

기 타

기말잔액

1,003,412
2.66

979,223

3.18

940,217

3.9

운용수익

(3,146)
(0.25)

5,737

0.64

18,692

1.5

계

기말잔액

37,673,227
100.00

30,784,389

100.0

24,215,037

100.0

운용수익

1,257,516
100.00

890,412

100.0

1,226,475

100.0

주1) 103기 및 102기(전기) 작성 금액은 기업회계기준서 제 1117호를 적용하여 작성주2) 운용수익은 운용자산에 대한 투자영업수익에서 투자영업비용을 차감한 투자영 업이익이며, 보험금융수익 및 보험금융비용 제외한 기준

주3) 대출금액은 대손충당금 및 이연부대수익을 차감한 장부금액 기준

주4) 비율은 운용자산 총액대비 비율을 기재한다

(3) 대출자산

- 대출금 운용내역 (대출금 : 대손충당금, 이연대출부대손익 및 현재가치할인차금 차감 후)

(단위 : 백만원, %)

구 분

제103기 연간

제102기 연간

제101기 연간

종 류

금 액

이익률

금 액

이익률

금 액

이익률

개 인

789,985
2.75

431,409

2.98

919,615

3.84

기 업

중소기업

11,371,339
6.99

9,736,610

7.86

6,848,026

7.90

대기업

264,099
14.70

102,677

5.02

93,526

9.04

합 계

12,425,423
6.88

10,270,696

7.60

7,861,167

7.45

주1) 103기 및 102기(전기) 작성 금액은 기업회계기준서 제 1117호를 적용하여 작성주2) 수익률은 운용자산에 대한 투자영업수익에서 투자영업비용을 차감한 투자영업 이익 기준 (보험금융수익 및 보험금융비용 제외)

주3) 대출금액은 대손충당금 및 이연부대수익을 차감한 장부금액 기준

- 대출금의 잔존기간별 잔액(대출금 : 대손충당금, 이연대출부대손익 및 현재가치할인차금 차감 후)

(단위 : 백만원)

구분

1년이하

1년초과~

3년이하

3년초과~

5년이하

5년초과

합 계

대출금

3,235,104

6,503,389
2,213,425
473,505
12,425,423

(4) 유가증권

- 유가증권 운용내역

(단위 : 백만원, %)

구 분

제103기 연간

제102기 연간

제101기 연간

기말잔액

수익률

기말잔액

수익률

기말잔액

수익률

국 내

국공채

8,335,704
1.23

6,308,607

2.00

7,154,706

1.63

특수채

2,072,358
2.54

1,451,493

1.87

1,225,856

2.32

금융채

1,274,675
5.20

691,146

(0.57)

283,113

3.73

회사채

1,760,418
3.03

1,008,943

1.95

658,824

2.53

주 식

280,042
7.25

197,765

1.08

82,708

18.71

기 타

7,793,272
3.11

6,207,254

(4.42)

3,852,383

5.43

소 계

21,516,469
2.64

15,865,208

1.59

13,257,590

2.92

해 외

외화증권

1,168,052
2.23

1,160,086

0.58

1,646,320

2.72

소 계

1,168,052
2.23

1,160,086

0.58

1,646,320

2.72

합 계

22,684,521
2.61

17,025,294

3.33

14,903,910

2.89

주) 수익률은 운용자산에 대한 투자영업수익에서 투자영업비용을 차감한 투자영업 이익 기준 (보험금융수익 및 보험금융비용 제외)(5) 현ㆍ예금 및 신탁자산 운용내역

(단위 : 백만원, %)

구 분

제103기 연간

제102기 연간

제101기 연간

기말잔액

수익률

기말잔액

수익률

기말잔액

수익률

현 ·예 금

1,559,871
(0.31)
2,509,176
0.32
509,743
0.33

단자어음
-
-
-
-
-
-

금전신탁
-
-
-
-
-
-

합 계

1,559,871
(0.31)
2,509,176
0.32
509,743
0.33

주) 수익률은 비용을 차감한 운용이익률임

<금융투자업 부문_메리츠증권>
가. 영업의 현황금융시장을 둘러싼 대내외 여건이 어려운 가운데서도 시장 기회를 적극적으로 활용하여 Sales & Trading부문이 우수한 성과를 보였음에도 부동산 시장 침체에 따른 영업환경 악화 지속 및 향후 발생 예상손실에 대한 충당금 적립 등으로 기업금융부문 실적이 크게 감소하였습니다. 메리츠증권의 2023년 연결기준 영업이익은 8,813억원, 당기순이익은 5,900억원으로 전년 대비 영업이익은 19.3%, 당기순이익은 28.8% 감소했습니다. 별도기준으로도 영업이익은 6,177억원, 당기순이익은 4,242억원으로 전년 대비 영업이익은 39.8%, 당기순이익은 44.8% 감소했습니다. 주요 영업부문별 세부 영업의 현황은 다음과 같습니다.Sales&Trading 부문은 당기순이익 1,266억원으로 전년 대비 6.2% 감소했습니다. 채권 중개 및 인수 등에서 우수한 성과를 보였으며, 법인영업 부문에서 ETF LP 업무에서 양호한 실적을 지속함에도 불구하고 해외 대체투자 손상 반영으로 수익이 감소되었습니다.기업금융 부문은 당기순이익 927억원으로 전년 대비 71.0% 감소하였습니다. 부동산시장 침체에 따른 영업환경 악화 지속 및 향후 발생 예상손실에 대한 충당금 적립으로 실적이 크게 감소하였습니다.리테일 부문은 당기순이익 93억원으로 전년 대비 895.7% 증가하였습니다. 지점운용Wrap 운용수익의 지속적인 증가로 금융상품 관련 수익이 증가하였습니다.자회사인 메리츠캐피탈은 당기순이익 2,176억원으로 전년 대비 14.5% 감소하였습니다. 고금리로 인한 조달환경 악화, 대손비용 상승 등 금융시장환경 영향으로 실적이 감소하였습니다.

나. 종류별 영업실적

(1) 연결기업의 영업부문 제공 용역 단위

연결기업은 최고영업의사결정자에게 보고되는 정보에 기초하여 영업부문을 결정하고 있으며, 영업부문은 다음과 같이 구성되어 있습니다. 1) Sales&Trading: 유가증권 및 파생상품의 매매ㆍ중개ㆍ대리 등 2) 기업금융 및 IB사업: 기업자금조달 관련 자문 용역제공, 부동산 관련 신용공여 등 3) 리테일사업: 위탁영업, 자산관리상품 판매 등 4) 여신전문금융업: 시설대여업, 할부금융업, 신기술사업금융업, 팩토링,일반대출 등 5) 기타 : 상기 부문 이외의 영업부문 및 본사관리부문 등

(2) 영업부문별 재무정보

(단위 : 천원)

구 분
당기

Sales&Trading
기업금융및IB사업
리테일사업
여신전문금융업
기타
연결조정
합 계

총수익
46,188,584,038
785,967,833
177,435,729
1,006,512,510
(82,821,142)
(491,551,224)
47,584,127,744

총비용
(46,023,734,436)
(665,285,647)
(165,318,535)
(725,859,212)
221,817,422
538,000,617
(46,820,379,791)

법인세비용차감전순손익
164,849,602
120,682,186
12,117,194
280,653,298
138,996,280
46,449,393
763,747,953

법인세비용(*1)
(38,208,117)
(27,971,187)
(2,808,470)
(63,078,244)
(59,097,648)
17,381,972
(173,781,694)

당기순이익(손실)
126,641,485
92,710,999
9,308,724
217,575,054
79,898,632
63,831,365
589,966,259

(*1) 연결기업의 당기 법인세비용을 각 부문별 법인세차감전순손익 비율로 안분한 금액을 포함하고 있습니다.

구 분
전기

Sales&Trading
기업금융및IB사업
리테일사업
여신전문금융업
기타
연결조정
합 계

총수익
50,492,686,302
1,208,763,919
179,669,321
968,064,567
5,110,961,441
(763,724,915)
57,196,420,635

총비용
(50,319,098,653)
(798,454,355)
(178,467,514)
(630,982,182)
(4,585,983,695)
449,795,827
(56,063,190,572)

법인세비용차감전순손익
173,587,649
410,309,564
1,201,807
337,082,385
524,977,746
(313,929,088)
1,133,230,063

법인세비용(*1)
(38,557,930)
(91,139,476)
(266,950)
(82,661,093)
(89,827,487)
(2,682,042)
(305,134,978)

당기순이익(손실)
135,029,719
319,170,088
934,857
254,421,292
435,150,259
(316,611,130)
828,095,085

(*1) 연결기업의 전기 법인세비용을 각 부문별 법인세차감전순손익 비율로 안분한 금액을 포함하고 있습니다.

다. 자금조달 및 운용실적(1) 자금조달실적

(단위 : 백만원, %)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

평균잔액
이자율
구성비
평균잔액
이자율
구성비
평균잔액
이자율
구성비

자본
자본금
776,179
-
1.27
776,179
-
1.26
761,424
-
1.53

신종자본증권
844,661
-
1.38
770,728
-
1.25
458,047
-
0.92

자본잉여금
1,160,020
-
1.89
1,076,845
-
1.75
1,420,989
-
2.85

자본조정
(51,904)
-
(0.08)
(279,587)
-
(0.45)
(106,346)
-
(0.21)

기타포괄손익누계액
206,162
-
0.34
166,484
-
0.27
141,328
-
0.28

이익잉여금
2,978,268
-
4.85
3,145,782
-
5.11
2,236,879
-
4.48

비지배지분
124,445
-
0.20
124,445
-
0.20
159,031
-
0.32

예수부채
투자자예수금
1,202,550
0.65
1.96
1,315,162
0.37
2.14
1,186,879
0.23
2.38

발행어음
-
-
-
-
-
-
-
-
-

CMA수탁금
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기타
741,855
-
1.21
1,005,082
-
1.63
569,504
-
1.14

차입부채
콜머니
274
3.65
0.00
9,134
1.41
0.01
143,896
0.61
0.29

차입금
4,028,426
5.62
6.57
5,988,621
2.79
9.72
4,817,116
1.58
9.65

사채
10,458,231
4.37
17.05
9,452,463
2.92
15.35
8,540,038
2.09
17.11

RP매도
13,910,136
3.66
22.67
13,932,370
2.03
22.62
13,935,316
0.64
27.92

매도파생결합증권
8,561,278
5.30
13.96
7,596,641
5.59
12.34
3,288,372
3.49
6.59

파생상품
826,283
-
1.35
578,968
-
0.94
203,314
-
0.41

기타
8,562,880
1.66
13.96
8,331,961
1.43
13.53
6,281,644
1.14
12.59

기타부채
퇴직급여충당금
(2,636)
-
(0.00)
2
-
0.00
386
-
0.00

기타
7,021,664
-
11.45
7,590,859
-
12.33
5,866,169
-
11.75

합 계
61,348,772
2.53
100.00
61,582,139
1.64
100.00
49,903,986
0.93
100.00

(2) 자금운용실적

(단위 : 백만원, %)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

평균잔액
이자율
구성비
평균잔액
이자율
구성비
평균잔액
이자율
구성비

현·예금
현금및현금성자산
1,571,788
5.85
2.56
2,188,290
2.68
3.55
2,032,822
0.77
4.07

예치금
2,248,271
1.62
3.66
3,072,451
0.77
4.99
2,868,043
0.31
5.75

유가증권
당기손익_공정가치 측정금융자산
31,413,256
3.98
51.20
27,149,457
3.99
44.09
24,431,965
2.48
48.96

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
3,325,361
2.99
5.42
5,559,825
1.85
9.03
1,343,276
1.04
2.69

관계회사투자지분
1,982,176
-
3.23
1,787,536
-
2.90
1,539,569
-
3.09

파생결합증권
139,284
-
0.23
160,823
-
0.26
130,707
-
0.26

파생상품
568,608
-
0.93
285,167
-
0.46
260,002
-
0.52

대출채권
콜론
-
-
-
-
-
-
-
-
-

대출금
9,675,655
9.17
15.77
10,062,832
7.47
16.34
8,223,637
6.59
16.48

할인어음
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모사채
-
-
-
-
-
-
-
-
-

신용공여금
1,278,125
6.33
2.08
909,243
5.82
1.48
1,183,746
5.45
2.37

RP매수
1,056,470
3.82
1.72
1,678,351
2.09
2.73
958,405
0.63
1.92

대여금
4,143
2.29
0.01
3,903
1.90
0.01
3,651
2.14
0.01

기타
12,044
4.03
0.02
1,138
5.51
0.00
1
5.09
0.00

CMA운용자산
-
-
-
-
-
-
-
-
-

리스자산
1,676,972
5.06
2.73
1,704,344
4.39
2.77
1,444,090
4.40
2.89

유형자산
30,845
-
0.05
37,343
-
0.06
43,414
-
0.09

기 타
6,365,774
-
10.38
6,981,436
-
11.34
5,440,658
-
10.90

합 계
61,348,772
3.86
100.00
61,582,139
3.25
100.00
49,903,986
2.43
100.00

2-1. 영업 종류별 현황

가. 유가증권 등 자기매매업무

(1) 종류별 유가증권 등 내역

(단위 : 백만원 )

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

보유잔액
거래실적
보유잔액
거래실적
보유잔액
거래실적

장내
장외
장내
장외
장내
장외

주 식
127,979
11,819,478
54,007
(700,735)
13,673,802
80,217
(342,090)
41,295,017
63,475

채 권
국공채
8,698,643
297,546,195
254,507,396
8,342,737
299,715,958
227,098,386
6,685,135
315,647,237
241,994,880

특수채
3,900,901
6,409,522
115,219,187
3,505,389
7,394,837
118,424,760
4,375,899
7,225,382
154,659,230

회사채
4,333,364
68,986
71,879,009
3,179,452
119,454
60,606,402
3,738,220
104,042
70,532,151

소 계
16,932,908
304,024,703
441,605,592
15,027,578
307,230,249
406,129,548
14,799,254
322,976,661
467,186,261

어음 및 전자단기사채
3,064,912
-
150,850,289
2,698,614
-
205,624,679
2,090,637
-
314,318,776

외화증권
349,648
-
5,926,337
527,438
-
6,630,946
570,424
-
8,693,817

선물
매 수
48,471
412,217,551
48,396,517
(55,074)
561,150,137
77,257,527
33,492
504,432,051
67,715,778

매 도
(5,547)
423,278,212
47,832,159
(9,892)
556,731,172
75,930,040
175
502,796,468
67,112,600

옵션
매 수
60,906
288,972
771,051
131,527
173,081
803,693
49,718
231,023
613,277

매 도
241,838
259,873
603,220
244,377
186,895
983,140
199,673
250,915
631,558

파생결합증권
(9,624,272)
-
18,934,129
(8,312,640)
-
14,002,634
(5,906,257)
-
12,890,245

기 타
7,043,697
23,445,912
-
1,852,830
25,373,099
-
1,441,392
29,370,738
-

합 계
18,240,540
1,175,334,701
714,973,301
11,404,023
1,464,518,435
787,442,424
12,936,418
1,401,352,873
939,225,787

주1) 주식의 보유잔액에는 신주인수권금액 포함 주2) K-IFRS 별도재무제표 기준으로 작성된 수치임 (기타포괄손익-공정가치측정금융자산은 불포함)

(2) 유가증권 등 운용내역(가) 주식

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

처분 ·상환차익(차손)
(280,369)
274,301
183,661

평가차익(차손)
(82,451)
42,820
67,657

배당금수익
22,162
25,851
17,281

합 계
(340,658)
342,972
268,599

주) K-IFRS 연결재무제표 기준으로 작성된 수치임

(나) 채 권

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

처분 ·상환차익(차손)
141,768
(317,422)
(230,454)

평가차익(차손)
383,280
(216,670)
(57,382)

채권이자
694,049
523,058
357,411

합 계
1,219,097
(11,034)
69,575

주) K-IFRS 연결재무제표 기준으로 작성된 수치임

(다) 집합투자증권

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

처분 ·상환차익(차손)
196,096
(234,665)
57,738

평가차익(차손)
187,636
(71,444)
27,008

분배금수익
21,000
15,306
11,775

합 계
404,732
(290,803)
96,521

주) K-IFRS 연결재무제표 기준으로 작성된 수치임

(라) 파생상품 운용수지① 장내선물거래

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

처분 ·상환차익(차손)
537,499
(508,655)
(9,938)

평가차익(차손)
669
(172,742)
42,131

합 계
538,168
(681,397)
32,193

주1) 장내선물운용손익은 주가지수 주식선물, 금리지수선물, 해외선물, 원달러선물 및 원엔선물 등이 포함 주2) K-IFRS 연결재무제표 기준으로 작성된 수치임

② 장내옵션거래

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

처분 ·상환차익(차손)
(226,973)
225,433
58,172

평가차익(차손)
(37,393)
63,472
(8,893)

합 계
(264,366)
288,905
49,279

주) K-IFRS 연결재무제표 기준으로 작성된 수치임

③ 파생결합증권거래

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

처분 ·상환차익(차손)
(505,091)
(212,671)
(302,426)

평가차익(차손)
(61,832)
258,132
306

합 계
(566,923)
45,461
(302,120)

주) K-IFRS 연결재무제표 기준으로 작성된 수치임

④ 장외파생상품거래

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

처분 ·상환차익(차손)
(348,206)
648,458
253,378

평가차익(차손)
82,976
149,117
18,716

합 계
(265,230)
797,575
272,094

주) K-IFRS 연결재무제표 기준으로 작성된 수치임
나. 위탁매매업무
(1) 예수금 및 매매거래 실적

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

장내
장외
장내
장외
장내
장외

예 수 금
위탁자예수금
979,272
-
920,392
-
1,178,057
-

장내파생상품
444,965
-
349,604
-
396,282
-

거래예수금
-
-
-
-
-
-

거래실적
주 식
64,656,947
6,704
64,587,161
14,155
96,540,477
76,186

채 권
123,654
628,897
54,388
1,115,832
66,274
3,347,543

어 음
-
-
-
-
-
-

외화증권
631,823
-
622,100
-
696,933
-

선 물
48,571,469
-
73,865,947
-
81,098,175
-

옵 션
396,122
-
415,892
-
589,846
-

파생결합증권
100,771
-
94,144
-
36,897
-

기 타
-
1,230,892
-
2,564,978
-
2,437,061

합 계
114,480,786
1,866,493
139,639,632
3,694,965
179,028,602
5,860,790

수 수 료
주 식
69,369
9
60,096
19
114,380
72

채 권
89
316
102
16
111
142

어 음
-
-
-
-
-
-

외화증권
-
1,069
-
1,171
-
1,733

선 물
2,700
-
3,659
-
3,465
-

옵 션
665
-
687
-
800
-

파생결합증권
90
-
63
-
32
-

기 타
-
-
-
-
-
175

합계
72,913
1,394
64,607
1,206
118,788
2,122

주) K-IFRS 별도재무제표 기준으로 작성된 수치임

(2) 위탁매매 업무수지

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

수탁수수료
74,307
65,813
120,910

매매수수료
(13,032)
(15,409)
(15,907)

수 지 차 익
61,275
50,404
105,003

주) K-IFRS 연결재무제표 기준으로 작성된 수치임

다. 투자일임 업무
(1) 투자운용인력현황

(단위 : 명, 건, 백만원)

운용기간
운용역수
계약수
운용규모

3년 미만
21
157
30,329

5년 미만
12
259
124,589

10년 미만
49
3,758
500,108

10년 이상
6
525
231,386

합계
88
4,699
886,412

※상세 현황은 '상세표-4. 투자운용인력현황(상세)' 참조

(2) 투자일임계약 현황

(단위 : 명, 건, 백만원)

구 분
제52기
제51기
제50기

고객수
3,933
3,372
2,920

일임계약건수
4,699
4,030
3,494

일임계약자산총액(계약금액)
886,412
645,645
598,614

일임계약자산총액(평가금액)
942,311
615,213
656,977

(3) 일임수수료 수입현황

(단위 : 백만원)

구분
제52기
제51기
제50기

일임수수료
13,352
9,925
18,536

(4) 투자일임 재산 현황

(단위 : 건, 백만원)

구 분
증권사
자산운용사
기타 금융투자업자
은행
보험회사 (고유계정)
보험회사 (특별계정)
연기금
공제회
종금
개인
기타
계

건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액

국내계약자산
일반투자자
-
-
-
-
2
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
22
5,677
4,212
411,031
155
88,550
4,391
505,258

전문투자자
-
-
-
-
1
2,930
-
-
9
140,000
-
-
-
-
-
-
3
-
240
194,864
23
40,296
276
378,090

계
-
-
-
-
3
2,930
-
-
9
140,000
-
-
-
-
-
-
25
5,677
4,452
605,895
178
128,846
4,667
883,348

해외계약자산
일반투자자
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
27
2,485
-
-
27
2,485

전문투자자
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
5
579
-
-
5
579

계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
32
3,064
-
-
32
3,064

합계
일반투자자
-
-
-
-
2
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
22
5,677
4,239
413,516
150
88,550
4,418
507,743

전문투자자
-
-
-
-
1
2,930
-
-
9
140,000
-
-
-
-
-
-
3
-
245
195,443
18
40,296
281
378,669

계
-
-
-
-
3
2,930
-
-
9
140,000
-
-
-
-
-
-
25
5,677
4,484
608,959
168
128,846
4,699
886,412

(5) 투자일임재산 운용현황

(단위 : 백만원)

구분
국내
해외
합계

현금 및 예치금
현금 및 현금성 자산
-
-
-

예치금
186
2,225
2,411

기타
-
-
-

소계
186
2,225
2,411

단기금융상품
보통예금
-
-
-

정기예금
-
-
-

양도성예금증서(CD)
-
-
-

콜론(Call Loan)
-
-
-

환매조건부채권매수(RP)
417
-
417

기업어음증권(CP)
-
-
-

기타
488,616
-
488,616

소계
489,033
-
489,033

증권
채무증권
국채·지방채
309
-
309

특수채
-
-
-

금융채
-
-
-

회사채
8
-
8

기타
-
-
-

소계
317
-
317

지분증권
주식
436,129
12,710
448,839

신주인수권증서
-
-
-

출자지분
-
-
-

기타
-
-
-

소계
436,129
12,710
448,839

수익증권
신탁 수익증권
1,397
-
1,397

투자신탁 수익증권
-
-
-

기타
-
-
-

소계
1,397
-
1,397

투자계약증권
-
-
-

파생결합증권
ELS
-
-
-

ELW
-
-
-

기타
-
-
-

소계
-
-
-

증권예탁증권
-
-
-

기타
-
-
-

소계
437,843
12,710
450,553

파생상품
장내파생상품
이자율관련거래
-
-
-

통화관련거래
-
-
-

주식관련거래
314
-
314

기타
-
-
-

소계
314
-
314

장외파생상품
이자율관련거래
-
-
-

통화관련거래
-
-
-

주식관련거래
-
-
-

기타
-
-
-

소계
-
-
-

소계
-
-
-

기타
-
-
-

합계
927,376
14,935
942,311

라. 유가증권 인수업무

(1) 유가증권 인수실적

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

주간사실적
인수 실적
인수수수료
주간사실적
인수 실적
인수수수료
주간사실적
인수 실적
인수수수료

기업공개
-
-
-
-
-
-
-
-
-

주 식
-
-
-
-
-
-
-
-
-

국공채/특수채
2,037,900
3,927,900
879
648,000
3,287,905
519
2,109,700
2,629,700
721

회사채
1,885,350
11,346,571
9,903
680,000
10,933,136
8,216
1,293,475
8,648,850
4,519

기업어음
-
40,965,006
3,010
-
21,109,241
5,330
-
19,355,283
1,143

외화증권
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합 계
3,923,250
56,239,477
13,792
1,328,000
35,330,282
14,065
3,403,175
30,633,833
6,383

주) K-IFRS 별도재무제표 기준으로 작성

(2) 인수업무수지

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

인수수수료
13,792
14,065
6,383

수수료비용
-
-
-

수지차익
13,792
14,065
6,383

주) K-IFRS 별도재무제표 기준 작성

마. 신용공여업무(1) 증권업부문

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

신용거래융자
181,481
210,575
278,723

증권담보대출금
1,098,126
700,189
906,543

매입대출채권
7,154
1,139
1

대출금
3,352,583
3,047,082
3,803,888

합 계
4,639,344
3,958,985
4,989,155

주) K-IFRS 별도재무제표 기준 평균잔고

- 신용이자율

기 간
1~7일까지
8~15일까지
16~30일까지
31~60일까지
61~90일까지
90일초과
연체이자율

이자율
6.55%
7.55%
8.05%
8.75%
9.05%
9.45%
약정이자율 최대구간 + 3%

(2) 여신전문금융업부문

(단위 : 백만원)

구 분
2023.01.01 ~ 2023.12.31
2022.01.01 ~ 2022.12.31

대출금
4,744,928
4,914,751

합 계
4,744,928
4,914,751

주) K-IFRS 연결재무제표 기준 평균잔고

바. 환매조건부채권 매매업무

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

잔고
조건부매도
15,747,431
14,244,927
15,271,970

조건부매수
1,269,826
2,885,316
2,378,085

거래금액
조건부매도
1,782,617,718
2,172,941,755
2,808,671,066

조건부매수
231,406,577
419,419,105
292,819,962

주) K-IFRS 별도재무제표 기준

사. 리스업무

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

리 스 계 약 액
495,522
749,128
835,574

리 스 실 행 액
473,935
727,773
821,194

리 스 자 산 잔 액
1,638,157
1,746,272
1,559,536

주) K-IFRS 연결재무제표 기준
아. 신탁업무
(1) 재무제표 - 재무상태표(신탁계정)

(단위 : 백만원)

계정과목
총계기준

Ⅰ.자산총계
1,761,072

1. 현금및예치금
16,056

2. 증권
455,502

3. 금전채권
1,287,689

4. 파생상품
-

5. 동산·부동산
-

6. 실물자산
-

7. 기타운용 자산
-

8. 기타자산
1,825

9. 현재가치차금
-

10. 채권평가충당금(-)
-

11. 손익
-

Ⅱ.부채총계
1,761,072

1. 금전신탁
375,875

2. 재산신탁
1,375,490

3. 종합재산신탁
-

4. 공익신탁
-

5. 담보부사채신탁
-

6. 기타신탁
-

7. 차입금
-

8. 차입유가증권
-

9. 파생상품
-

10. 기타부채
9,707

11. 특별유보금
-

12. 손익
-

- 손익계산서(신탁계정)

(단위 : 백만원)

계정과목
총계기준

Ⅰ. 신탁이익계
15,298

1. 예치금이자
923

2. 증권이자
8,767

3. 금전채권이자
50

4. 배당금수익
1,252

5. 증권매매이익
3,430

6. 증권평가이익
-

7. 증권상환이익
9

8. 증권손상차손환입
-

9. 파생상품거래이익
-

10. 수수료수익
-

11. 동산·부동산수익
-

12. 실물자산수익
-

13. 무체재산권수익
-

14. 유가증권대여료
-

15. 기타수익
867

16. 고유계정대이자
-

17. 신탁본지점이자
-

18. 특별유보금환입
-

19. 채권평가충당금환입
-

20. 손익금
-

Ⅱ. 신탁손실계
15,298

1. 금전신탁이익
12,349

2. 재산신탁이익
792

3. 종합재산신탁이익
-

4. 공익신탁이익
-

5. 담보부사채신탁이익
-

6. 기타신탁이익
-

7. 차입금이자
-

8. 기타지급이자
-

9. 증권매매손실
637

10. 증권평가손실
-

11. 증권상환손실
-

12. 증권손상차손
-

13. 파생상품거래손실
-

14. 제상각
-

15. 지급수수료
-

16. 동산·부동산처분손
-

17. 유가증권차입료
-

18. 기금출연료
-

19. 세금과공과
15

20. 신탁보수
1,185

21. 기타비용
320

22. 특별유보금전입
-

23. 채권평가충당금전입
-

24. 신탁본지점이자
-

25. 손익금
-

(2) 신탁별 수탁현황

(단위 : 건, 백만원)

구분
전기말
증가
감소
당기말

건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액

금전신탁
불특정금전신탁
-
-
-
-
-
-
-
-

특정금전신탁
수시입출금
-
-
-
-
-
-
-
-

자문형
-
-
-
-
-
-
-
-

자사주
-
-
-
-
-
-
-
-

채권형
13
180,071
-
-
-
-
13
180,071

주식형(자문형, 자사주 제외)
2,439
173,944
-
-
82
5,673
2,357
168,271

주가연계신탁
-
-
-
-
-
-
-
-

정기예금형
1
5,000
2
7,241
2
8,590
1
3,651

퇴직연금
확정급여형
-
-
-
-
-
-
-
-

확정기여형
-
-
-
-
-
-
-
-

IRA형
-
-
-
-
-
-
-
-

소계
-
-
-
-
-
-
-
-

기타
45
23,882
-
-
-
-
45
23,882

금전신탁소계
2,498
382,897
2
7,241
84
14,263
2,416
375,875

재산신탁
증권
13
93,801
-
-
-
-
13
93,801

금전채권
11
525,570
8
787,380
-
31,261
19
1,281,689

동산
-
-
-
-
-
-
-
-

부동산신탁
토지신탁
차입형
-
-
-
-
-
-
-
-

관리형
-
-
-
-
-
-
-
-

소계
-
-
-
-
-
-
-
-

관리신탁
갑종
-
-
-
-
-
-
-
-

을종
-
-
-
-
-
-
-
-

소계
-
-
-
-
-
-
-
-

처분신탁
-
-
-
-
-
-
-
-

담보신탁
-
-
-
-
-
-
-
-

분양관리신탁
-
-
-
-
-
-
-
-

부동산신탁계
-
-
-
-
-
-
-
-

부동산관련권리
-
-
-
-
-
-
-
-

무체재산권
-
-
-
-
-
-
-
-

재산신탁소계
24
619,371
8
787,380
-
31,261
32
1,375,490

종합재산신탁
-
-
-
-
-
-
-
-

기타
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
2,522
1,002,268
10
794,621
84
45,524
2,448
1,751,365

(3) 자금조달운용현황 -
금전신탁자금조달현황

(단위 : 백만원)

계정명
수탁액
차입금
특별보유금
손익
기타
합계

금전신탁
불특정금전신탁
-
-
-
-
-
-

특정금전신탁
수시입출금
-
-
-
-
-
-

자문형
-
-
-
-
-
-

자사주
-
-
-
-
-
-

채권형
180,071
-
-
-
7,640
187,711

주식형(자문형, 자사주 제외)
168,271
-
-
-
1,984
170,255

주가연계신탁
-
-
-
-
-
-

정기예금형
3,651
-
-
-
3
3,654

퇴직연금
확정급여형
-
-
-
-
-
-

확정기여형
-
-
-
-
-
-

IRA형
-
-
-
-
-
-

소계
-
-
-
-
-
-

기타
23,882
-
-
-
69
23,951

금전신탁합계
375,875
-
-
-
9,696
385,571

- 금전신탁자금운용현황

(단위 : 백만원)

구분
증권
예치금
RP매입
기타
합계

회사채
주식
기업어음
(직매입분)
(ABCP)
수익증권
파생결합증권
(ELS)
(기타)
외화증권
기타
소계

금전신탁
불특정금전신탁
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

특정금전신탁
수시입출금
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

자문형
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

자사주
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

채권형
180,000
30
-
-
-
-
-
-
-
-
-
180,030
5,467
1,000
1,214
187,711

주식형(자문형, 자사주 제외)
-
83,902
-
-
-
-
-
-
-
3,589
75,336
162,827
6,910
-
518
170,255

주가연계신탁
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

정기예금형
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3,651
-
3
3,654

퇴직연금
확정급여형
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

확정기여형
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

IRA형
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

소계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기타
-
-
-
-
-
12,052
-
-
-
11,803
-
23,855
28
-
68
23,951

금전신탁합계
180,000
83,932
-
-
-
12,052
-
-
-
15,392
75,336
366,712
16,056
1,000
1,803
385,571

자. 약정내역(지급보증업무)

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 연간
제51기 연간
제50기 연간

ABCP 매입약정
-
-
5,000

지급보증
17,510
19,345
19,272

증권인수약정
-
-
-

조건부대출약정
-
-
-

조건부증권인수약정
-
-
34,215

한도대출
2,000,332
3,076,373
2,784,277

담보대출확약
171,284
326,403
231,971

총 액 합 계
2,189,126
3,422,121
3,074,735

중복약정금액(주1)
-
22,312
22,312

순 액 합 계
2,189,126
3,399,809
3,052,423

(주1) 동일 거래상대방에게 2가지 이상의 약정을 중복하여 제공한 금액

차. 주요상품ㆍ서비스 내용
(1) 주요상품

상품구분
세부구분
상품특징

CMA
CMA-RP
수시입출금이 가능하면서 예치된 자금을 자동으로 RP에 투자하는 계좌 서비스

CMA-MMW
수시입출금이 가능하면서 예치된 자금을 투자일임의 방식으로 한국증권금융(주) 예수금에 투자하는 계좌 서비스

집합투자상품
MMF
단기성 상품을 주로 운용하는 초단기형 집합투자증권, 익일 입출금

채권형펀드
채권 및 관련 파생상품에 60% 이상 투자, 안정적 이익 추구

채권혼합형펀드
주식 비중 50% 미만, 안정적인 금리 이상의 기대 수익 추구

주식혼합형펀드
주식 비중 50% 이상, 고수익추구 및 위험관리 가능

주식형펀드
주식 및 관련 파생상품에 60% 이상 투자, 고수익 추구

파생상품펀드
지수 또는 ELS(DLS) 등에 연계된 수익률 지급 상품

부동산펀드
부동산 개발에의 대출, 임대사업 등에의 장기투자

특별자산펀드
선박/문화산업/대체에너지 관련 수익권 등에 장기투자

채무증권
채권/CP/ 전자단기사채
채권, CP, 전자단기사채의 투자수익률 지급

파생결합증권
ELS(ELB)/ DLS(DLB)
지수, 개별종목, 기타 자산에 연계되어 수익이 결정되는 상품

ETN
기초지수 변동과 수익률이 연동되도록 한 파생결합증권으로 거래소에 상장되어 주식처럼 거래할 수 있는 상품

Wrap
MMW형 랩
한국증권금융(주) 예수금에 투자, 법인 단기 자금 운용 상품

지점운용형 랩
고객으로부터 상품 투자판단의 전부 또는 일부를 계약을 통해 일임 받아 지점 영업직원이 직접 운용하는 랩상품

자문형 랩
고객이 예탁한 일임재산에 대해 당사와 자문 계약을 맺은 자산운용사 (또는 투자자문사)로 부터 자문서비스를 받아 운용하는 상품

펀드운용형 랩
고객이 예탁한 일임재산에 대해 투자판단의 전부 또는 일부를 계약을 통해 일임 받아 본사운용역이 시장상황에 따라 펀드를 투자대상으로 직접 운용하는 랩 상품

ISA (개인종합자산관리계좌)
일임형 ISA
연간 2천만원(최대 1억원) 한도로 가입자가 선택한 MP에 따라 ETF, 펀드, RP등 다양한 금융상품으로 운용되며 만기시 손익통산 및 절세 혜택을 받을 수 있는 일임형 종합자산관리계좌

중개형 ISA
연간 2천만원(최대 1억원) 한도로 가입자가 주식, ETF, 펀드, RP등 다양한 금융상품을 직접 구성하여 운용하고, 만기시 손익통산 및 절세혜택을 받을 수 있는 종합자산관리계좌

연금
연금저축계좌
개인의 은퇴준비를 돕기위해 납입에서 수령까지 종합적인 절세혜택 을 제공하는 연금저축계좌

신탁상품
특정금전신탁
1:1 계약에 의하여 신탁재산의 운용방법, 운용대상 등을 위탁자인 고객이 직접 지시하고, 수탁자인 증권회사는 그 운용지시에 따라 신탁재산을 운용한 후 실적 배당상품

재산신탁
금전 이외의 재산을 위탁자로부터 수탁자가 수탁하여 신탁종료시 신탁재산을 운용현상 그대로 수익자에게 지급하는 신탁

장외파생상품
CFD (차액결제거래)
기초자산을 보유하지 않고, 가격변동을 이용한 차익만을 현금 정산 하는 장외파생상품 거래

(2) 주요서비스

주요서비스

특징

지급결제서비스

인터넷 뱅킹, 급여이체, 공과금납부 등 은행권 수준의 지급결제 서비스 제공

WM 자산관리서비스

고객성향에 따른 맞춤자산관리 서비스, 당사 Wealth Manager의 1대1 상담서비스

온라인종합대출서비스

온라인상으로 주식, 수익증권담보 융자 등 신용거래 편의도모

HTS서비스

인터넷 기반의 전용 어플리케이션(iMERITZ WII)을 통한 홈트레이딩 서비스

MTS서비스

스마트폰용 어플리케이션(M SQUARE)을 통한 모바일트레이딩 서비스

ARS서비스

전화를 통한 트레이딩 및 각종 업무처리 서비스

알리미서비스

주식체결, 입출금, 월간 수익률 정보 등을 휴대폰 문자로 발송하는 SMS 알리미

<여신전문금융업 부문_메리츠캐피탈>

1. 영업의 개황메리츠캐피탈은 시설대여, 할부금융 등의 업무를 영위할 목적으로 2012년 03월 20일 설립되었습니다.2023년 연결재무제표 기준 순이익은 2,176억원으로 전년동기 2,544억원 대비 368억, 14.5% 감소하였고 총자산은 8조 5,980억원으로 전년동기 9조 665억원 대비 4,685억원, 5.2% 감소하였습니다. 고금리로 인한 조달환경 악화, 대손비용 상승, 물가인상 압박 등의 금융시장환경 영향으로 순이익 및 총자산이 다소 감소하였습니다.

2. 영업의종류메리츠캐피탈은 자동차금융과 부동산담보 등 기업여신을 중심으로 다양한 여신업무를 취급하는 여신전문금융회사 입니다.

종류
내용

1. 시설대여업
이용자가 선정한 특정물건을 구입 후 임대(리스)하고 일정기간에 걸쳐 사용료를 받는 임대차형식의 물건을 매개로 한 물적금융

2. 할부금융
재화 및 용역의 매매계약에 대하여 매도인 및 매수인과 각각 약정을 체결하여 매수인에게 융자한 재화 및 용역의 구매자금을 매도인에게 지급하고 매수인으로부터 그 원리금을 분할하여 상환받는 방식의 금융

3. 신기술사업금융
신기술 사업자에 대한 투자 및 융자

4. 팩토링
기업이 물품 및 용역의 공급에 의하여 취득한 매출채권을 양수하여 관리, 회수하는 업무

5. 일반대출
기업/ 개인을 상대로 운전자금, 주택자금, 가계자금 대출 및 부동산 PF

3. 영업부문별 자금조달 및 운용내용

(1) 자금조달실적 - 평잔

(단위 :백만원, %)

구 분
조달항목
제12기
제11기
제10기

평잔
이자율
구성비
평잔
이자율
구성비
평잔
이자율
구성비

차입부채
차입금
1,398,220
3.53
15.68
1,637,787
2.88
19.16
513,614
1.98
7.61

사채
5,507,744
4.25
61.75
4,998,743
2.71
58.49
4,647,861
2.08
68.90

콜머니
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기타부채
686,033
-
7.69
658,245
-
7.70
551,771
-
8.18

자본총액
1,327,315
-
14.88
1,251,098
-
14.64
1,032,837
-
15.31

합 계
8,919,312
3.18
100.00
8,545,873
2.14
100.00
6,746,083
1.58
100.00

주) 금감원 업무보고서 기준(2) 자금운용실적 - 평잔

(단위 :백만원, %)

구 분
운용항목
제12기
제11기
제10기

평잔
이자율
구성비
평잔
이자율
구성비
평잔
이자율
구성비

원화자금
현금및예치금
292,255
2.63
3.28
56,393
0.42
0.66
87,110
0.56
1.29

유가증권
1,709,257
4.39
19.16
1,655,081
4.30
19.37
1,205,883
7.28
17.88

대출채권
4,765,258
8.81
53.43
4,742,410
7.88
55.49
3,685,321
7.32
54.63

할부금융자산
297,034
9.19
3.33
227,113
7.15
2.66
194,703
5.67
2.89

리스자산
1,676,972
3.99
18.80
1,704,346
3.36
19.94
1,444,090
3.73
21.41

유형자산
13,402
-
0.15
13,084
-
0.15
12,451
-
0.18

무형자산
3,446
-
0.04
3,924
-
0.05
4,145
-
0.06

기타자산
161,688
-
1.81
143,522
-
1.68
112,380
-
1.67

합 계
8,919,312
6.69
100.00
8,545,873
6.07
100.00
6,746,083
6.27
100.00

주) 금감원 업무보고서 기준

4. 영업 종류별 현황

1) 취급업무별 영업실적

(단위 :백만원, %)

구 분
제12기
제11기
제10기

금액
구성비
금액
구성비
금액
구성비

리 스
금융리스
397,828
7.29
709,658
12.30
801,061
14.55

운용리스
76,107
1.40
18,115
0.31
182
0.00

소 계
473,935
8.69
727,773
12.62
801,243
14.55

할 부 금 융
244,709
4.49
277,336
4.81
38,959
0.71

대 출 금
4,735,960
86.83
4,762,291
82.57
4,667,205
84.74

팩 토 링
-
-
-
-
-
-

합 계
5,454,604
100.00
5,767,400
100.00
5,507,407
100.00

2) 부문별 영업실적

(1) 리스 취급현황

(단위 :백만원, %)

구 분
제12기
제11기
제10기

금액
구성비
금액
구성비
금액
구성비

물 건 별
국산
114,151
24.09
139,169
19.12
189,801
23.69

외산
359,784
75.91
588,604
80.88
611,442
76.31

소 계
473,935
100.00
727,773
100.00
801,243
100.00

이용자별
공공기관/비영리단체
-
-
-
-
-
-

사업자(법인,개인)
473,935
100.00
727,773
100.00
801,243
100.00

기타
-
-
-
-
-
-

소계
473,935
100.00
727,773
100.00
801,243
100.00

업 종 별
제조업
18,114
3.82
20,205
2.78
19,734
2.46

비제조업
455,821
96.18
707,568
97.22
781,509
97.54

소계
473,935
100.00
727,773
100.00
801,243
100.00

주) 선급리스 제외

(2) 할부금융 취급현황

(단위 :백만원, %)

구 분
제12기
제11기
제10기

금 액
구성비
금 액
구성비
금 액
구성비

내 구 재
226,396
92.52
259,221
93.47
25,190
64.66

주 택
-
-
-
-
-
-

기 계 류
-
-
-
-
-
-

기 타
18,313
7.48
18,115
6.53
13,769
35.34

총 계
244,709
100.00
277,336
100.00
38,959
100.00

(3) 대출업무 취급현황

(단위 :백만원)

구 분
제12기
제11기
제10기

일반대출
일반대출
4,105,475
3,999,415
3,938,192

오토론
630,485
762,876
729,013

합 계
4,735,960
4,762,291
4,667,205

3) 영업 현황 (단위 :백만원)

과 목

제12기
제11기
제10기

Ⅰ.영업수익
891,267
800,801
586,353

1.이자수익
556,797
463,030
329,337

2 수수료수익
97,369
118,388
69,731

3.리스수익
182,733
162,047
132,416

4.금융투자상품수익
24,700
25,446
32,344

5.기타영업수익
29,669
31,890
22,525

Ⅱ.영업비용
628,887
511,051
355,546

1.이자비용
288,581
185,024
106,638

2.수수료비용
27,573
24,008
19,678

3.리스비용
126,774
115,821
92,863

4.금융투자상품비용
24,026
43,071
14,992

5.판매관리비
82,162
90,245
72,336

6.기타영업비용
79,771
52,882
49,038

Ⅲ.영업이익
262,381
289,750
230,807

Ⅳ.영업외수익
37,722
57,740
49,845

Ⅴ.영업외비용
19,450
10,408
5,608

Ⅵ.법인세비용차감전순이익
280,653
337,082
275,044

Ⅶ.법인세비용
63,078
82,661
53,703

Ⅷ.당기순이익
217,575
254,421
221,340

주) K-IFRS 연결포괄손익계산서 기준

3. 파생상품거래 현황

[지배회사에 관한 사항_메리츠금융지주] 가. 신용파생상품 거래현황

- 기준일 현재 해당사항 없음
나. 신용파생상품 상세명세

- 기준일 현재 해당사항 없음
[주요종속회사에 관한 사항]<손해보험업 부문_메리츠화재>

1. 파생상품 거래현황

(단위 : 백만원)

구 분

이자율

통화

주식

귀금속

기타

계

거 래

목 적

위험회피

3,425,000
1,328,395
-
-
-
4,753,395

매매목적

-
20,873
-
-
-
20,873

거 래

장 소

장내거래

-
-
-
-
-
-

장외거래

3,425,000
1,349,268
-
-
-
4,774,268

거 래

형 태

선 도

3,425,000
251,534
-
-
-
3,676,534

선 물

-
-
-
-
-
-

스 왑

-
1,097,734
-
-
-
1,097,734

옵 션

-
-
-
-
-
-

2. 신용파생상품 현황

(1) 신용파생상품 거래현황

(단위 : 백만원)

구 분

신 용 매 도

신 용 매 입

해외물

국내물

계

해외물

국내물

계

Credit Default Swap

-
-
-
-
-
-

Credit Option

-
-
-
-
-
-

Total Return Swap

-
-
-
-
-
-

Credit Linked Notes

-
-
-
-
-
-

기 타

-
-
-
-
-
-

합 계

-
-
-
-
-
-

(2) 신용파생 상세명세서 - 해당사항없음

<금융투자업 부문_메리츠증권>

기준일: 2023년 12월말
(단위 : 백만원)

구 분
이자율
통화
주식
기타

거 래 목 적
위험회피
-
-
-
-

매매목적
367,375,425
6,522,749
20,195,752
11,310,506

거 래 장 소
장내거래
9,110,948
1,039,871
18,019,066
28,495

장외거래
358,264,477
5,482,878
2,176,686
11,282,011

거 래 형 태
선 도
1,967,000
4,512,678
-
-

선 물
9,110,948
1,039,871
5,972,135
28,495

스 왑
356,297,477
931,518
544,221
10,779,312

옵 션
-
38,682
13,679,396
502,699

기준일: 2022년 12월말
(단위 : 백만원)

구 분
이자율
통화
주식
기타

거 래 목 적
위험회피
-
-
-
-

매매목적
255,462,206
6,633,884
16,979,590
7,244,047

거 래 장 소
장내거래
5,148,494
445,800
15,542,634
21,866

장외거래
250,313,712
6,188,084
1,436,956
7,222,181

거 래 형 태
선 도
1,264,000
5,149,562
-
-

선 물
5,148,494
445,800
4,972,276
21,868

스 왑
249,049,712
1,000,560
385,863
6,703,744

옵 션
-
37,962
11,621,451
518,435

나. 신용파생상품 거래현황

(단위 : 건)

구 분
신 용 매 도
신 용 매 입

해외물
국내물
계
해외물
국내물
계

Credit Default Swap
-
-
-
-
9
9

Credit Option
-
2
2
-
-
-

Total Return Swap
3
4
7
-
-
-

Credit Linked Notes
-
-
-
-
-
-

기 타
-
-
-
-
-
-

계
3
6
9
-
9
9

다. 신용파생상품 상세명세

(단위 : 원)

상품 종류
보장매수자
보장매도자
취득일
만기일
액면금액
기초자산 (준거자산)

CDS
메리츠증권
법인투자자
2020-05-27
2024-06-20
200,000,000,000
Republic of Korea(대한민국의 신용)

CDS
메리츠증권
법인투자자
2020-06-10
2025-06-20
83,000,000,000
Republic of Korea(대한민국의 신용)

CDS
메리츠증권
법인투자자
2020-07-20
2025-06-20
100,000,000,000
Republic of Korea(대한민국의 신용)

CDS
메리츠증권
법인투자자
2020-07-20
2024-12-20
50,000,000,000
Republic of Korea(대한민국의 신용)

CDS
메리츠증권
법인투자자
2020-07-24
2025-12-20
100,000,000,000
Republic of Korea(대한민국의 신용)

CDS
메리츠증권
법인투자자
2020-08-03
2025-12-20
50,000,000,000
Republic of Korea(대한민국의 신용)

CDS
메리츠증권
법인투자자
2021-01-20
2025-07-30
60,000,000,000
Republic of Korea(대한민국의 신용)

CDS
메리츠증권
법인투자자
2021-02-18
2026-06-22
100,000,000,000
Republic of Korea(대한민국의 신용)

CDS
메리츠증권
법인투자자
2022-08-22
2027-12-20
50,000,000,000
Republic of Korea(대한민국의 신용)

CO
법인투자자
메리츠증권
2021-04-22
2024-03-13
100,000,000,000
3년 원화국고채 KR103501G935

CO
법인투자자
메리츠증권
2021-05-12
2024-03-13
400,000,000,000
3년 원화국고채 KR103501G935

TRS
법인투자자
메리츠증권
2023-07-07
2024-07-05
85,370,000,000
국고01500-3012(20-9)

TRS
법인투자자
메리츠증권
2023-07-25
2024-07-24
43,045,000,000
국고01500-3012(20-9)

TRS
법인투자자
메리츠증권
2023-09-08
2025-03-31
USD 29,015,730.34 (KRW 38,727,295,285)
한국전력채권1027

TRS
법인투자자
메리츠증권
2023-09-11
2025-09-11
USD 37,569,496.62 (KRW 50,095,166,793)
한국전력채권1394

TRS
법인투자자
메리츠증권
2023-11-09
2026-11-10
USD 20,098,740, (KRW 26,238,905,070)
DFHOLD 261106

TRS
법인투자자
메리츠증권
2023-11-10
2026-11-10
USD 10,016,900 (KRW 13,077,062,950)
DFHOLD 261106

TRS
법인투자자
메리츠증권
2023-11-20
2026-11-10
USD 10,080,301 (KRW 13,159,832,956)
DFHOLD 261106

주) 액면금액은 발행시점의 발행금액 기준(환율은 취득일 기준의 고시환율)

라. 신용파생상품 계약 명세

(단위 : 원)

신용파생상품의 명칭
건수
총 계약금액
계약당사자 또는 기초자산 발행회사와의 특수 관계에 해당하는 상품
기타 투자자에게 알릴 중요한 특약사항이 있는 상품

Credit Default Swap
9
793,000,000,000
없음
없음

Credit Option
2
500,000,000,000
없음
없음

Total Return Swap
7
269,713,263,054
없음
없음

합계
18
1,562,713,263,054

주) 액면금액은 발행시점의 발행금액 기준(환율은 취득일 기준의 고시환율)

<여신전문금융업 부문_메리츠캐피탈>

1. 파생상품거래 현황

(단위 :백만원)

구 분

이자율

통화

주식

귀금속

기타

계

거 래

목 적

위험회피

-
-
-
-
-
-

매매목적

20,000
12,380
-
-
-
32,380

거 래

장 소

장내거래

-
-
-
-
-
-

장외거래

20,000
12,380
-
-
-
32,380

거 래

형 태

선 도

-
-
-
-
-
-

선 물

-
-
-
-
-
-

스 왑

20,000
12,380
-
-
-
32,380

옵 션

-
-
-
-
-
-

2. 신용파생상품거래 현황

(단위 :건수)

구 분

신 용 매 도

신 용 매 입

해외물

국내물

계

해외물

국내물

계

Credit Default Swap

-
-
-
-
-
-

Credit Option

-
-
-
-
-
-

Total Return Swap

-
-
-
-
-
-

Credit Linked Notes

-
-
-
-
-
-

기 타

-
-
-
-
-
-

계

-
-
-
-
-
-

3. 신용파생상품 상세명세

상품종류

보장매도자

보장매수자

취득일

만기일

액면금액

기초자산

(준거자산)

-

-

-

-

-

-

-

4. 영업설비

[지배회사에 관한 사항_메리츠금융지주]

(2023년 12월 31일)

(단위 : 개)

구 분
국내
해외
계

메리츠금융지주
본점
1
-
1

[주요종속회사에 관한 사항]<손해보험업 부문_메리츠화재>

1. 점포 현황

(기준일 :

2023년 12월 31일

)

(단위 : 점)

구 분

본부

지역단

지점

해외법인

보상사무소

합 계

서울

31
-
-
-
9
40

부산

12
-
-
-
5
17

대구

7
-
-
-
1
8

인천

5
-
-
-
-
5

광주

13
-
-
-
3
16

대전

14
-
-
-
1
15

울산

1
-
-
-
-
1

경기

50
-
-
-
3
53

강원

2
-
-
-
2
4

충북

9
-
-
-
-
9

충남

7
-
-
-
2
9

전북

4
-
-
-
-
4

전남

14
-
-
-
-
14

경북

5
-
-
-
-
5

경남

22
-
-
-
2
24

제주

3
-
-
-
-
3

해외

-
-
-
1
-
1

계

199
-
-
1
28
228

주1) 본부에는 본점이 1개 지점으로 포함됨 주2) 해외법인 : 인도네시아법인

2. 영업용부동산 및 지점 내역

(단위 : 백만원)

구 분
토지(장부가액)
건물(장부가액)
합 계
비 고

본 사
343,810
92,206
436,016
주요사옥

본사 外
412,920
90,432
503,352
-

합 계
756,730
182,638
939,368
-

주1) 건물 감가상각 반영자료주2) 본사 外 : 본사를 제외한 부동산 전체주3) 매각예정중인자산(기타부동산)포함 금액
3. 지점의 신설 및 중요시설의 확충계획 - 해당사항 없음
4. 기타 업무외 부동산 내역 - 해당사항 없음

<금융투자업 부문_메리츠증권>가. 지점 등 설치현황
(기준일 : 2023년 12월 31일 현재) (단위 : 개)

지 역
지 점
출 장 소
사 무 소
합 계

서울특별시
6
-
-
6

부산광역시
1
-
-
1

대구광역시
1
-
-
1

계
8
-
-
8

주) 지점에는 '영업부금융센터', '강남프리미엄WM센터' 및 '디지털금융센터' 포함
나. 영업설비 등 현황

(단위: 백만원)

구 분
토지 (장부가액)
건물 (장부가액)
합 계
비 고

본 점
-
-
-
-

지 점
-
-
-
-

합 계
-
-
-
-

다. 자동화기기 설치 현황
(1) 시행서비스 : 잔액조회, 계좌 입/출금, 거래결과 조회, 이체, 통장정리 등 (2) 설치장소(총 3대) : 솔모로골프장 1층, 메리츠화재 강남 메리츠타워 1층, 부산 메리츠타워 1층

<여신전문금융업 부문_메리츠캐피탈>

1. 지점 등 설치 현황

(기준일 : 2023.12.31) (단위: 개)

지 역
본 점
지 점
출장소/사무소
합 계

서울특별시
1
2
1
4

인천광역시
-
1
1
2

부산광역시
-
2
-
2

광주광역시
-
3
-
3

대전광역시
-
3
-
3

대구광역시
-
2
-
2

경기도
-
3
1
4

강원도
-
-
-
-

경상남도
-
-
1
1

전라북도
-
1
-
1

전라남도
-
-
-
-

충청북도
-
-
1
1

계
1
17
5
23

2. 영업설비 등 현황

-메리츠캐피탈이 보유하고 있는 토지 또는 건물은 없으며, 본점 및 지점 사무실은 임차하고 있습니다.

5. 재무건전성 등 기타 참고사항

[지배회사에 관한 사항_메리츠금융지주]
가. 필요자본 대비 자기자본 비율

(단위 : 백만원,%)

구 분

제14기

제13기

제12기

자기자본(A)

18,573,280

6,120,822

4,566,003

필요자본(B)

9,021,892

3,624,559

2,598,175

필요자본 대비 자기자본비율(A/B)

205.87

168.87

175.74

주1) 필요자본대비 자기자본비율(금융지주회사감독규정 제25조 및 시행세칙 별표)

= {∑(금융기관별 자기자본-자회사 등에 대한 출자액)}/∑금융기관별 필요자본

주2) 금융지주회사감독규정 제25조에 의거 산출

주3) 제
14
기말 기준 필요자본 대비 자기자본비율 수치는 자회사인 메리츠화재의
K-ICS
방식으로 현재는 잠정치이며
,
확정치 산출 후 정정공시할 예정임
(
전기밀 및 전전기말 기준은
RBC
방식 반영
)

나. 부채비율

(단위 : 백만원,%)

구 분

제14기

제13기

제12기

부채(A)

1,285,286

1,067,427

726,490

자기자본(B)

3,534,551

1,616,089

1,601,478

부채비율(A/B)

36.36

66.05

45.36

주) 당사 별도재무제표 기준

다. 원화 유동성비율

(단위 : 백만원,%)

구 분

제14기

제13기

제12기

원화유동성 자산(A)

11,411

545,849

282,914

원화유동성 부채(B)

5,330

3,722

1,869

원화유동성 비율(A/B)

214

14,665

15,137

※ 원화유동성비율(금융지주회사감독규정 제25조 및 시행세칙 별표)

= (잔존만기 1개월이내 유동성 자산)/(잔존만기 1개월이내 유동성 부채)×100, 백만원 미만 절사

라. 외화유동성비율

(단위 : 천미달러)

구분

CY2023

CY2022

CY2021

자산

부채

비율

자산

부채

비율

자산

부채

비율

메리츠금융지주

-

-

-

-

-

-

-

-

-

메리츠화재

871,600
194,371
448.42%

872,348

167,218

521.68%

1,399,128

258,198

541.88%

메리츠증권

3,085,411
2,459,302
125.46%

2,972,108

2,771,152

107.25%

4,185,350

4,166,562

100.45%

메리츠캐피탈

-

-

-

-

-

-

-

-

-

메리츠대체투자운용

-

-

-

-

-

-

-

-

-

메리츠금융지주, 메리츠캐피탈 - 자산, 부채 1개월이하

메리츠화재, 메리츠증권 - 자산, 부채 3개월이하 (금감원 기준 80%이상)

마. 산업의 특성, 성장성, 경기변동의 특성, 계절성

- 금융지주업권의 특성외환위기 이후 금융기관의 대형화ㆍ겸업화를 통한 금융산업의 경쟁력 강화와 구조 조정 촉진을 위해 정부는 2000년 10월 금융지주회사 제도를 도입하였습니다. 금융지주회사 제도를 도입한 것은 대형화를 통한 규모의 경제(economies of scale) 추구에유리할 뿐만 아니라 다른 업종 자회사간 복합상품 개발, 원스톱서비스 및 공동마케팅범위의 경제(economies of scope) 실현이 가능하며, 자회사간 출자ㆍ신용공여가 제한되어 위험전염이 차단되는 데다 지주회사 전체 자산이 다수의 자회사를 통해 다각도로 운용됨에 따라 경영위험도 분산될 수 있기 때문입니다. 또한, 지주회사는 합병과는 달리 편입된 자회사를 독립법인으로 유지하여 인사ㆍ조직상의 마찰을 피하고 조직체계의 유연성을 높임으로써 인적ㆍ물적자원의 효율적 활용이 가능할 뿐만 아니라 자회사간 순환출자 금지로 인해 부실한 자회사의 신속한 퇴출에 의한 구조 조정에도 유리한 측면이 있습니다.금융지주회사법상 금융지주회사는 주식소유를 통해 금융기관 또는 금융업의 영위와 밀접한 관련이 있는 회사를 지배하는 것을 주된 사업으로 하는 회사로서 자회사등에 대한 사업목표의 부여 및 사업계획의 승인, 경영성과의 평가 및 보상의 결정, 경영지배구조의 결정, 업무와 재산상태의 검사, 내부통제 및 위험관리 업무 등 자회사에 대한 경영관리 업무와 자회사 출자 또는 자회사등에 대한 자금지원 및 자금지원을 위한자금조달 등 경영관리에 부수하는 업무(이하 '자회사 경영관리업무'라 한다)만을 영위할 수 있습니다. 앞에서 언급한 바와 같이 금융지주회사는 주식소유를 통한 자회사 지배 내지 자회사 경영관리업무를 제외하고는 영리 목적의 다른 업무는 직접 영위할 수 없으므로, 금융지주회사 별도기준에서는 자회사 배당금이 주요 수익원에 해당하는 등 타 금융기관과 비교하여 수익구조가 매우 제한적인 것이 특징입니다. 다만, 금융지주회사는 지배하는 자회사를 통해 간접적인 형태로 금융산업(은행업권, 보험업권,금융투자업권 등 금융 권역과 법령상 진출이 허용된 비금융 권역 일부를 포함) 전반에 광범위하게 참여할 수 있으므로 금융지주회사 연결기준에서는 사업포트폴리오에 따라 수익구조를 다양화하는 것이 가능합니다. 참고로, 국내 금융지주회사는 은행을 자회사로 지배하는 은행지주회사와 은행을 지배하지 않는 비은행지주회사로 크게 구분되며, 비은행지주회사는 다시 보험회사를 지배하는 보험지주회사와 보험회사를 지배하지 않는 금융투자지주회사 등으로 구분됩니다. 국내 금융지주회사는 대부분 은행지주회사 형태이며, 보험지주회사는 당사가 유일합니다.
- 금융지주업권의 성장성2000년 금융지주회사법 제정 이후 국내 금융지주회사는 꾸준히 증가해 2013년에는13개 금융지주회사가 활동하였고, 2015년에는 9개사까지 그 수가 감소하였다가2023년 9월말 기준 금융지주회사는 현재 총 10개 사입니다. 2023년 9월 26일 발표한 금융감독원 보도자료에 따르면‘23.6월말 금융지주회사의 연결총자산은 3,477.5조원으로 전년말(3,418.2조원) 대비 59.3조원(+1.7%) 증가하였으며, 23년 상반기 중 연결당기순이익은 13.6조원으로 전년 동기(12.3조원) 대비 1.2조원(+10.1%) 증가하였습니다. (금융지주사의 일반현황 및 재무 및 손익 구조)

(단위 : 개, 명, 조원, %, %p)

구 분

’22년(A)

’23.6월(B)

증감(B-A)

증감률

일반

현황

소속회사수

316

319

3

0.9

재무

손익

현황

연결총자산

3,418.2

3,477.5

59.3

1.7

은행

2,562.8

2,605.7

43.0

1.7

금투

321.9

362.4

40.5

12.6

보험

264.5

231.0

△33.5

△12.7

여전사 등

232.3

234.4

2.1

0.9

기타2)

36.6

43.9

7.3

19.8

당기순이익(개별합산)1)

20.6

25.8

5.2

25.4

은행

7.9

9.2

1.3

16.7

금투

1.9

3.4

1.5

78.7

보험

1.5

2.2

0.6

41.7

여전사 등

2.2

1.7

△0.6
△25.1

기타2)

7.0

9.4

2.4

33.1

연결당기순이익1)

12.4

13.6

1.2

10.1

은행

7.9

8.8

0.9

11.7

금투

1.6

1.7

0.1

5.0

보험

1.5

1.9

0.5

31.5

여전사 등

2.4

2.1

△0.3

△13.1

기타2)4)

△0.9

△0.8

0.1

11.9

주요

경영

비율

총자본비율3)

15.61

15.75

0.14

-

기본자본비율3)

14.33

14.53

0.20

-

보통주자본비율3)

12.59

12.83

0.24

-

고정이하여신비율

0.49

0.63

0.14

-

대손충당금적립률

170.5

152.9

△17.6

-

부채비율

29.0

27.3

△1.7

-

이중레버리지비율

114.28

111.88

△2.4

-

주 : 1) 당기순이익(개별합산), 연결당기순이익 금액은 각각 '22.상반기, '23.상반기 금액2) 금융지주회사, 신용정보회사 등, 3) 은행지주회사 대상

4) 금융지주회사 개별당기순이익에서 자회사 배당금 수입 등 내부거래를 제외한 후 연결당기순이익 기여도는 주로 당기순손실로 나타남

(출처: 금융감독원 보도자료 23.09.26)
- 경기변동의 특성 및 계절성금융지주회사는 소속 자회사등의 경영관리업무와 그에 부수하는 업무만을 영위하므로, 경기변동 및 계절성에 따른 영향은 소속 자회사등이 속한 업권 특성에 따라 결정됩니다.
- 시장의 안정성글로벌 무역분쟁 심화 및 국내 주택가격 하락과 관련한 높은 불확실성이 상존하는 가운데 우크라이나-러시아간 전시 상황, 원자재 가격 상승 등으로 올 한해 역시 경제 전망에 대한 불확실성으로 인해 쉽지 않은 한 해를 보낼 것으로 전망됩니다.금융지주회사와 각 자회사는 글로벌 경제상황, 금융시장의 변동성, 주요 국가들 통화정책 변화 등에서 파생되는 다양한 변수들에 의해 경영성과 및 재무 안정성의 변동성을 내재하고 있습니다. 이에 따라, 국내 금융기관들은 주요 대내외 리스크에 대한 모니터링과 파급 경로 등에 대한 면밀한 점검과 리스크관리 능력 및 손실흡수력 강화를위한 지속적인 노력이 요구됩니다.
- 경쟁상황국내 금융지주회사들은 주력 자회사에 대한 수익 의존도가 높은 상황입니다. 다만, 은행지주회사들의 경우 은행의 이자수익 의존도가 큰 수익구조를 가지고 있으나, 당사의 경우 비은행 지주임에 따라 은행지주 대비 사업 구조가 다각화 되어 있는 상황입니다.
- 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인 등2015년 금융위원회에서 발표한 '금융지주 경쟁력 강화를 위한 제도개선 방안'에 따르면, 금융지주회사제도 도입 이후 그간 양적 성장과 양호한 건전성 등 외형적인 부분에서는 상당한 성과를 거둔 것으로 평가하면서도, 국내 금융지주회사의 경쟁력 제고를 위해서는 그룹의 시너지 창출, 사업포트폴리오(수익구조 등) 다양화 등 질적인부분에서의 개선도 필요한 것으로 분석하였습니다. 당사의 경우 최초 보험업(메리츠화재)을 중심으로 지주회사 체제를 구축하였으며, 금융투자업(메리츠증권) 사업 확대 및 여전업(메리츠캐피탈) 진출 등으로 사업 포트폴리오가 다각화되었습니다. 각 부문별 외형 및 이익 규모가 증가하면서도 보험업과 금융투자업간 비중이 균형을 이루고 있으며, 타지주회사와 비교해 상대적으로 사업 다각화가 진전되었습니다.
- 회사가 경쟁에서 우위를 점하기 위한 주요수단불안정한 대내외 정세와 급변하는 경영환경 속에서도 메리츠금융그룹은 각 사업부문(종속회사)별 차별화된 전략으로 시장의 변화를 주도하고 있고, 지속적인 혁신과 비용절감 및 인재경영 그리고 극단적 합리주의라는 메리츠금융그룹만의 차별화된 기업문화의 정착을 통해 이미 업계 최고 수준의 수익성을 달성하고 있습니다. 향후에도 고객 관점에서 더 좋고, 더 편리한 상품과 서비스를 공급하는 등 메리츠금융그룹은 고객 집중을 통해 서비스 경쟁력을 확보하고, 선제적인 위기 대응체제를 구축하여 건전성을 강화하여 업계 최고 수준의 수익 달성을 위해 지속적으로 노력하겠습니다.

[주요종속회사에 관한 사항]<손해보험업 부문_메리츠화재>

1. 보험계약자산부채 및 준비금현황

(단위 : 백만원)

구분
제103기
제102기
제101기

보험계약자산
11,343
6,388
9,524

보험계약부채
21,549,325
18,957,277
21,578,524

재보험계약자산
921,132
986,114
1,006,392

재보험계약부채
716
-
573

투자계약부채
9,340,209
6,880,190
53,155

해약환급금준비금
1,031,254
-
-

비상위험준비금
352,611
321,055
301,971

대손준비금
60,394
42,012
25,487

주) 기업회계기준서 제 1117호 및 제1109호 적용

1-1). 준비금 적립내역

(단위 : 백만원)

구분
제103기 연간
제102기 연간
제101기 연간

책임준비금(보험계약부채)
지급준비금
23,794,068
2,053,977
1,838,507

보험료적립금
2,205,571
22,071,031
20,286,700

미경과보험료적립금
859,159
801,252
750,625

계약자배당준비금
91,783
91,105
88,286

계약자이익배당준비금
8,051
9,870
8,997

배당보험손실보전준비금
3,697
11,895
10,483

합계
26,962,331
25,039,130
22,983,598

주1) 손해보험경영통일공시기준으로 작성주2) 기업회계기준서 제 1104호를 적용 주3) 책임준비금에는 투자계약부채를 포함하고 있음

2. 위험기준지급여력비율

(단위 : 백만원, %)

구 분

제103기 연간

제102기 연간

제101기 연간

지급여력금액(A)

12,918,337

5,113,035

3,997,292

위험기준 지급여력기준금액(B)

5,370,330

3,085,050

1,961,414

위험기준 지급여력비율(A/B)

240.6

165.7

203.8

주1) 지급여력비율 = 지급여력/지급여력기준 × 100

주2) 제103기 4분기 말 기준 수치는 산출 전이므로, 2024년 4월 말 이내에 확정치로 정정공시할 예정입니다.

주3) 2023년 1분기부터는 K-ICS방식으로 산출하였으며, 전기 및 전전기말은 RBC방식으로 산출하였습니다. RBC와 K-ICS의 산출방법의 중요한 차이는 보험부채 평가기준이 원가평가에서 시가평가로 변경된 점, 요구자본 측정 신뢰수준을 99%에서 99.5%로 상향한 점, 요구자본 측정시 위험계수방식 및 충격시나리오 방식을 적용한 점 등입니다.

3. 주요 경영효율지표

(단위 : %, %p)

구 분

제103기 연간

제102기 연간

제101기 연간

ROA

4.4

4.4

2.6

ROE

34.3

46.4

27.3

주1) 상기 경영지표는 손해보험경영통일공시기준임주2) 제103기 및 제102기(전기) 작성 금액은 기업회계기준서 제1117호를 적용하여 작성

(1) ROA (Return on Assets) ROA=(당기순이익/{(전회계연도말 총자산＋당기말 총자산)/2)} × (4/경과분기수) ＊ 당기순이익은 회계연도 시작부터 당해 분기말까지의 당기순이익을 말함 ＊ 총자산은 B/S상의 총자산에서 영업권, 특별계정자산을 차감한 잔액임 (2) ROE (Return on Equity) ROE=(당기순이익/{(전회계연도말 자기자본＋당기말 자기자본)/2} × (4/경과분기수) ＊ 자기자본은 자본금, 자본잉여금, 이익잉여금, 신종자본증권, 자본조정, 기타포괄손익누계액 합계를 말함

4.

산업의 특성
, 성장성
, 경기변동의 특성
, 계절성

(1)

산업의 특성

손해보험업은 우연한 사건으로 발생하는 손해로 인한 위험을 보장하며 이에 따라 발생하는 보험의 인수
, 보험료 수수 및 보험금 지급 등을 영업으로 하는 것을 말합니다
.

손해보험은 크게 일반손해보험과 자동차보험
, 장기손해보험으로 구분되며
, 일반손해보험은 화재보험
/해상보험
/특종보험 등으로 구성되어 있습니다
.

손해보험업은 가계성 상품 구성비가 높아 주로 국내시장에 의존하는 내수산업의 성격을 지니고 있습니다
. 또한 불특정다수의 보험가입자가 갹출한 보험료를 기초로 하여 경제적 위험 분산을 목적으로 한다는 점에서 공공성을 가지고 있으며 최근에는 보험계약법 개정 등 법적 환경 변화 및 사회 안전 인식 제고와 관련 정책 시행
, 기타 신종 위험 증가 등에 대한 적절한 대응이 요구될 것으로 예상됩니다
.

한편 손해보험업은 실손 보상 중심의 장기상품 및 자동차 의무가입 등으로 다른 산업보다는 경기에 덜 민감하게 반응하며
, 일반적으로는 경기 후행적인 성격이 강한 산업적 특성을 가지고 있는 동시에 투자손익의 수익 비중이 높아 시장금리와 주식시장 동향에 의해 수익성이 크게 좌우됩니다
.

(2)

산업의 성장성

손해보험산업은
2023년
IFRS17 제도 도입 이후 신계약
CSM 확보 경쟁 심화라는 어려운 경영 환경 속에서도 지속적으로 발전을 하고 있습니다
.

(3)

경기변동의 특성

손해보험업종은 국민소득
, 물가
, 인구ㆍ산업구조
, 사회심리의 변화 및 금융시장 여건 등이 복합적으로 작용합니다
. 또한 보험종목별로 차이는 있지만
, 전반적으로 보험업은 경기 상승 시 보험료 및 수익
, 자산의 성장을 동시에 이룰 수 있습니다
.

하지만 경기 하강 시에는 매출 성장의 둔화와 함께 모럴 헤저드 증가 및 운용자산의 투자이익 감소 등의 영향으로 수익이 감소합니다
. 이와 같이 보험업은 다양한 요인의 작용을 받으며 경기 변동에 영향을 받습니다
.

(4)

계절성
보험업은 영업력측면에서는 계절 영향의 편차가 크지 않으나
, 일부 종목에서 손해율의 영향을 받습니다
. 여름철 집중호우 및 휴가차량 증가 등은 일반적으로 자동차 사고를 유발하여 해당종목의 손해율을 상승시킵니다
. 또한 동절기의 폭설 또한 해당종목의 변동성을 높이는 요인으로 작용합니다
.

5
.

국내외 시장여건
(시장의 안정성
, 경쟁상황
, 시장점유율 추이
)

(1)

시장의 안정성
최근 금융시장 변동성 확대 등 불안요인은 많으나
, 제도 개선 및 업계 내실강화를 통해 손해보험시장의 수익성장은 지속될 수 있을 거라 예상됩니다
. (2) 경쟁상황

최근 국내 손해보험시장은 성장률 둔화 및 수익성 악화에 직면함에 따라 수익성 제고를 위한 다방면의 노력이 요구되고 있습니다
.

장기손해보험은
2023년
IFRS17제도 도입 이후 신계약
CSM확보를 위한 경쟁이 심화되고 있습니다
. 자동차보험은 가격경쟁 심화가 이어지고 있으며
, 일반보험 역시 경기 둔화에 따른 성장률 둔화 추세가 나타나고 있습니다
.

한편 소비자 보호 강화
, 고객정보 관리 및 사전 리스크 통제가 주요
Issue로 대두됨에 따라 고객민원 감축을 중심으로 한 고객서비스 개선 및 리스크 관리 강화에 대한 업계 전반의 다양한 노력들이 진행되고 있습니다
.

6.시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인 및 회사의 경쟁상의 강점과 단점

메리츠화재는
1922년 국내 최초로 설립된 손해보험회사로서 풍부한 경험과
Know
-How

를 토대로 고객의 손해를 보장하며
, 국내 손해보험 산업의 발전을 선도하고 있습니다
.

메리츠화재의 강점으로는 장기 보장성보험 중심의 매출 전략을 들 수 있습니다
. 장기 보장성 신계약은 업계 최고수준의 장기상품 경쟁력을 바탕으로
, 지속적으로 업계 상위 수준의 성장율을 나타내고 있습니다
.

메리츠화재의 약점으로는 경쟁사 대비 운용자산 규모가 상대적으로 작다는 점을 꼽을 수 있습니다
.

하지만
, 지속적인 보장성인보험 중심의 영업전략을 통해 안정적인 수익성장을 달성하고 있으며
, 채널 경쟁력 강화 노력을 통해 판매체력도 지속 제고하고 있습니다
.

7.
회
사가 경쟁에서 우위를 점하기 위한 주요수단

메리츠화재는 언더라이팅 강화 및 효율적 사업비 절감 등 보험영업부문에서 지속적인 이익이 가능한 정책을 지속 수행하였고
, 안정적인 투자이익 확보를 위한 포트폴리오 관리를 통해 탄탄한 이익체력을 확보하였습니다
.

메리츠화재는 보장성
, 특히 인보험 중심의 장기보험 판매전략을 유지함과 동시에 자동차보험 경쟁력 제고
, 수익중심의 일반보험 영업전략을 통하여 수익성을 기반으로 한 보험성장 정책을 추진하고 있습니다
. 또한
, 안정성 중심의 투자
Stance 유지
, 선제적 위기대응체제 구축을 통한
Risk Management 강화를 통해 회사의 건전성을 확보하고
, 서비스 경쟁력 강화를 통한 대 고객 만족도 제고를 위하여 지속적으로 노력할 것입니다
.

<금융투자업 부문_메리츠증권>

가. 자본적정성 및 재무건전성

(1) 순자본비율

(단위 : 백만원)

구 분
제52기 (연결기준)
제51기 (연결기준)
제50기 (연결기준)

영업용순자본
5,067,465
4,708,380
4,294,131

총 위 험 액
2,934,749
2,441,698
2,373,588

잉 여 자 본
2,132,716
2,266,682
1,920,543

필요유지자기자본
134,225
134,610
134,610

순자본비율
1,588.91%
1,683.89%
1,426.75%

※ 제52기
4분기
별도재무제표 기준 잉여자본은
2,163,560
백만
원임
주1) 순자본비율 = ( 영업용순자본 - 총위험액 ) / 필요유지자기자본 ×100 주2) 필요유지자기자본 = 법정자본금 ×70%
(2) 자산부채비율

(단위 : 백만원)

구 분
제52기
제51기
제50기

실질자산(A)
50,810,072
42,995,942
41,751,078

실질부채(B)
45,304,437
37,816,772
36,883,833

자산부채비율(A/B)
112.15%
113.70%
113.20%

주1) 자산부채비율 = 실질자산/실질부채 × 100(실질가치 기준)

주2) 자산부채비율이란 금융투자업자의 부채에 대한 자산의 비율을 백분율(%)로 표시한 수치를 말함. 자산과 부채는 실질가치에 의해 산정하고 있으며, 시가평가를 원칙으로 하고 있음.
주3) 별도재무제표 기준
(3) 레버리지비율

(단위 : 백만원)

구 분
제52기
제51기
제50기

수정 총자산(A)
48,871,984
41,362,830
39,411,395

수정 자기자본(B)
5,611,226
5,294,616
4,907,549

레버리지비율(A/B)
871.0%
781.2%
803.1%

주1) 자기자본에 대한 총자산의 비율을 백분율(%)로 표시한 수치로서 금융감독원장이 정하는 방식에 따라 산정 주2) 별도재무제표 기준

나. 위험관리에 관한 사항(1) 위험관리 조직 및 정책

■
리스크관리 문화

○
리스크관리를 중요한 업무로 인식
:
금융기관의 경영환경은 예측이 어려운 각종 리스크에 노출되어 있으며
,
금융시장의 불확실성 및 변동성 증대 등 리스크환경 변화가 심화됨에 따라 건전한 경영 활동을 위한 전사적인 리스크관리문화 정착이 경영의 핵심적인 과제로 부각되고 있으며
,
리스크관리 업무수행이 금융기관의 수익창출과 더불어 반드시 동반되어야 하는 매우 중요한 업무로 인식되고 있습니다
.

○
경영진의 리스크관리에 대한 확고한 인식 보유
:
당사는 이사회를 비롯한 경영진이 리스크관리에 대한 확고한 인식을 보유하고 있으며
,
성장위주 경영만을 지양하고 전사적으로 리스크를 일정한 수준에서 관리하여 수익을 극대화하기 위해 노력하고 있습니다
.

■
리스크관리 원칙

○
이사회의 최종적인 책임과 권한
:
리스크관리의 일차적인 책임은 각 해당 팀
·
점장 및 담당임원에게 있으며
,
이사회는 리스크관리조직의 최상위 기구로서 리스크관리에 대한 최종적인 책임과 권한이 있습니다
.

○
유기적으로 결합된 리스크관리 체계
:
리스크관리위원회
,
리스크관리실무위원회
,
심사위원회 및 부문별 리스크관리 실무협의회
,
리스크관리팀
,
심사분석팀
,
심사관리팀
,
팀별 리스크관리자 등의 효율적인 리스크관리 조직체계 구축 및 전문 인력 양성
,
업무 및 관리기준을 명시한 관련 규정
,
리스크 측정 및 분석 등 상시점검이 가능한 리스크관리시스템 등의 인프라 구축을 통하여 유기적으로 결합된 리스크관리체계를 구축하고 있습니다
.

○
자율성과 견제의 균형
:
전사적으로 영업 및 자산운용활동의 자율성을 최대한 부여하면서 견제와 균형이 이루어질 수 있도록 거래에 따른 결제기능을 분리하여 결제담당부서에서 집중 관리하도록 하며
,
각종 리스크에 대한 관리 및 통제기능을 리스크관리팀에서 집중 관리하고 있습니다
.

○
전사적 통합 한도관리체제 유지
:
전사적으로 적정 순자본비율을 유지할 수 있는 수준의 총리스크한도를 설정하고
,
이를 시장리스크
,
신용리스크
,
기타리스크
(
운영리스크
)
로 구분하여 배정함으로써 전사적인 통합 한도관리체제를 유지하고 있습니다
.

■
전사적인 리스크관리체계 구축을 위한 활동

○
리스크관리시스템 도입을 통한 통합 리스크 관리
:
당사는 급변하는 금융 환경변화에 대응하고자 전문화된 리스크관리체계 구축을 위한 리스크관리시스템을 도입하여 운영하고 있으며
,
리스크관리시스템을 통하여 내부모형
(VaR)
에 의한 시장리스크 측정
,
신용
Exposure
및 신용리스크 측정
,
유동성비율 및 유동성갭 측정 등 다양한 리스크를 통합하여 관리하고 있습니다
.

○
중장기종합계획에 의거 전사적 리스크관리 체제 구축 추진
:
이사회로부터 승인받은 리스크관리 중장기종합계획에 의거 단기목표로는 조직
,
프로세스
,
인력
,
시스템 등의 리스크관리
Infra
구축을 통한 리스크관리문화 정착
,
중장기적으로는 리스크요인별 통합리스크관리
,
자본배분
,
성과평가 등의 리스크관리 프로세스 통합을 통한 전사적 리스크관리
(ERM: Enterprise Risk Management)
체제 구축을 위하여 단계별로 추진하고 있습니다
.

■
조직체계 일반원칙

○
효율적인 리스크관리조직체계 구성
:
이사회
,
리스크관리위원회
,
리스크관리실무위원회
,
심사위원회
,
리스크관리팀
,
심사분석팀
,
심사관리팀
,
부문별 리스크관리 실무협의회
,
거래담당부서
,
결제담당부서 등의 구성
,
역할
,
업무
,
각 조직 간의 유기적 관계 등을 정하여 효율적인 리스크관리조직체계를 구성하고 있습니다
.

■
리스크관리위원회

○
이사회로부터 리스크관리 관련 결정권한을 위임받아 리스크의 총괄적인 감독수행
:
리스크관리위원회는 이사회로부터 리스크관리와 관련된 결정권한을 위임받아 회사의 발생 가능한 리스크를 인식
,
측정
,
감시
,
통제하는데 필요한 정책 및 원칙을 수립하고
,
리스크의 총괄적인 감독수행 및 효율적인 통제 환경을 조성하고 있으며
,
리스크관리전략 이행을 위하여 회사의 총리스크한도를 설정ㆍ관리하고
,
리스크관리 중장기 종합계획의 세부추진 현황을 점검하며
,
전사적인 리스크관리문화 및 내부통제환경 정착에 노력하고 있습니다
.

○
리스크관리위원회 위상강화를 위하여 등기이사로 구성
:
리스크관리위원회는 이사회로부터 위임 받은 리스크관리 관련 의사결정 권한을 수행하도록 등기이사
3
인
(
사외이사
2
인 포함
)
을 포함 총
3
인으로 구성되어 있습니다
.

■
리스크관리실무위원회

○
리스크관리위원회로부터 의사결정권한을 위임받아 실무사안의 심의ㆍ의결
:
리스크관리실무위원회는 이사회 및 리스크관리위원회로부터 권한을 위임받아 전사적 리스크측정방법의 수립
,
변경 및 적정성을 점검하며
,
리스크관리정책 및 전략 변경 시 리스크관리와 관련된 사안에 대하여 검토하고
,
부문별 리스크한도 및 포지션한도를 배정하는 등 실무사안에 대하여 심의ㆍ의결하고 있습니다
.

○
일반적인 리스크관리 실무사안에 대한 심의ㆍ의결의 전문성 및 적시성을 확보하고
,
전사적으로 종합적인 리스크분석 및 심의가 가능하도록 현재 각 부문의 본부장 및 회사 전 부문에 걸쳐 현업
,
후선 및 리스크관리와 내부통제까지 총
4
명으로 구성되어 있습니다
.

■
심사위원회

○
심사위원회는 이사회 및 리스크관리위원회로부터 권한을 위임받아 대출
,
여신성 투자
,
지급보증 실행시 수반되는 신용위험 및
PI
투자시 가능한 리스크를 검토
,
논의하며
,
단기금융한도
(CP
할인
)
적격업체를 선정
,
관리합니다
.

■
부문별 리스크관리 실무협의회

○
위원회의 실무적 검토 강화
:
회사에서 발생할 수 있는 리스크 점검과 개선방안 등을 종합적으로 논의 할 수 있도록 부문별 실무협의회를 두고 있으며
,
위원회의 실무적인 업무 수행을 위한 실무적 검토를 강화하기 위한 기구로서 리스크관리 관련 사안의 실무를 검토하고 있습니다
.

○
부문별 운영
:
현재 부문별로 금융투자상품선정위원회
,
유동성관리협의회
,
비상대책실무협의회
,
대출및종목심사협의회
,
장외파생선정위원회 등이 운영되고 있습니다
.

■
심사분석팀 및 심사관리팀

○
심사분석팀 및 심사관리팀은 신용리스크 검토가 필요한 거래나 단기한도와 관련
,
해당업체에 대해 신용조사 및 평가와 업체별 신용한도의 설정
,
해지 등의 관리를 수행하는 한편
,
부실징후 기업의 정기적인 재무상태 점검을 실시합니다
.

■
리스크관리팀

○
리스크관리업무 총괄
:
리스크관리팀은 리스크의 관리
,
통제 및 보고 등 리스크관리업무를 총괄적으로 담당하며
,
거래 및 결제담당부서와 독립적으로 리스크측정 및 관리방안의 수립 및 적정성 분석
,
리스크관리시스템 구축 및 운영 등 리스크관리업무를 수행하고 있습니다
.

○
리스크관리문화 정착을 위한 적극적인 노력
:
리스크관리팀은 전사적인 리스크관리 관련 의식 함양을 위하여 리스크관리 관련 사내외 교육 마련
,
주요 리스크관리 제도 안내 등을 위한 리스크관리 커뮤니티
(
사내 통신망
)
를 적극 활용하여 회사 내 리스크관리 문화 정착을 위하여 적극 노력하고 있습니다
.

■
팀별 리스크관리자

○
리스크관리팀과 긴밀한 협조체제 유지
:
전사적으로 해당 팀의 리스크보고체계 수립 및 리스크 측정분석보고 등을 위하여 거래담당자와 독립적으로 팀별 리스크관리자를 선정하여 운영하고 있으며
,
리스크관리팀과의 긴밀한 협조체제를 통하여 전사적인 리스크관리 문화정착에 노력하고 있습니다
.
(2)
신용위험관리

○
신용위험은 거래 상대방이 결제의무
,
원리금 상환의무 등 계약을 불이행함으로써 회사가 입게 되는 손실가능성으로 정의하고 있습니다
.

○
당사는 투자에 앞서 심사위원회의 엄격한 심사
/
승인 프로세스를 통해 신용리스크를 관리하고 있습니다
.

○
신용리스크노출규모를 거래상대방별
,
그룹별
,
신용등급별
,
국가별로 관리하고 있습니다
.

○
신용
Exposure
측정 및 한도관리
,
모니터링
,
경영진 보고 등 체계적인 관리체계를 구축하여 운영하고 있습니다
.

(3)
시장위험관리

○
시장위험은 시장상황의 변화로 주가
,
이자율
,
환율 등 시장성이 있는 포지션의 가치가 변동하여 회사가 부담하게 되는 손실가능성으로 정의하고 있습니다
.

○
시장위험 한도는 거래부서가 시장위험이 있는 거래를 하고자 할 경우 리스크관리팀과 사전협의 및 검토 후 리스크관리실무위원회를 통해 부서별
/
운용별
/
상품별 한도를 부여받습니다
.
시장위험 한도는
①
포지션한도
②
손실한도
③
위험액한도
④
민감도한도 등을 기본으로 하고 있습니다
.

○
시장위험 한도관리는 일별로 한도 준수여부 및 운용내역을 파악하여 현황을 작성하여 보고하고 있으며 이를 통해 거래부서의 한도 적정성을 검토하여 최소 연
1
회 이상 전사한도배분을 실시하고 있습니다
.
또
,
시장상황의 급변에 당사 포지션이 어느 정도 위험에 노출되었는지 파악하기 위해 금융위기와 같은 다양한 시나리오를 바탕으로 시장위험 위기상황분석
(Stress-Testing)
을 정기적으로 수행하고 있습니다
.

(4)
유동성위험관리

○
자금조달계획 차질 등에 따른 자금 부족으로 인하여 채무를 적기에 상환할 수 없게 되는 리스크와 시장의 거래부족
,
높은 거래비용 발생 등으로 운용자산을 정상적인 가격으로 처분하기 어려운 상황에 처하게 되는 경우 손실이 발생할 수 있는 리스크로 정의하고 있습니다
.

○
유동성비율을 주요 지표로 하고
,
유동성갭 분석
,
유동성 시나리오 분석을 보조지표로 활용하고 있습니다
.
자금조달과 운용의 만기 불일치에 대비하기 위하여
1
개월 및
3
개월 유동성비율 한도를 설정하여 관리하고 있습니다
.

○
유동성리스크 발생에 따른 위기상황에 대비하기 위하여 위기상황 단계별 대비책을 마련하고 있습니다
.

○
유동성비율
,
갭 분석
,
시나리오분석 및 한도관리
,
모니터링
,
경영진 보고 등 체계적인 관리체제를 구축하여 운영하고 있습니다
.

(5)
운영위험관리

○
운영위험이란
Basel
Ⅱ
에서는 부적절하거나 잘못된 내부 프로세스
,
인력
,
시스템 및 외부사건으로부터 초래될 수 있는 손실발생 위험으로 정의하고 있으며
,
내부 직원의 고의 또는 실수
,
부적절한 업무 처리 절차
,
불확실한 의사소통
,
전산시스템 장애 등에 의해 우리가 일상적인 업무를 수행하면서 발생할 수 있는 모든 위험을 말합니다
.
○
운영위험은 적절한 통제 및 경감 활동 등을 통해서 경감시킬 수 있으며
,
이를 관리할 수 있는 시스템의 구축이 필요함
.
운영위험 관리시스템은 업무 프로세스 분석
, RCSA(
리스크통제자가진단
), KRI(
핵심리스크지표
),
손실데이터 수집 및 분석
,
운영위험액 측정 등으로 구성되어 있습니다
.

○
당사는 운영위험관리 체제를 구축하였으며
,
분기마다 리스크자가평가를 통하여 회사에 내재되어 있는 운영위험을 측정ㆍ관리하고 있으며
,
이를 경감시키기 위한 개선과제를 도출ㆍ실행하고 있습니다
.

○
운영위험 관리시스템 구축을 통하여
,
예기치 못한 위험으로부터 발생 가능한 손실에 대비할 수 있으며
,
경영의 안정성을 향상시키고 있습니다
.

다. 수수료 현황

- 오프라인 위탁 수수료 징수 기준

시장구분

상품구분

거래금액

수수료율

비고

주식

코스피 코스닥 코넥스 ELW ETF ETN

2억원 이하

0.498132%

영업점 /컨택 센터

5억원 이하

0.448132% + 10만원

5억원 초과

0.398132% + 35만원

K-OTC

0.5% 일괄 적용

선물

KOSPI200선물 미니KOSPI200선물

EUREX야간KOSPI200선물 EUREX야간미니KOSPI200선물

변동성지수선물 섹터지수선물 코스닥150선물 KRX300선물

15억원 미만

0.039863%

영업점

20억원 미만

0.029863% + 15만원

25억원 미만

0.024863% + 25만원

36억원 미만

0.019863% + 37.5만원

36억원 이상

0.029863%

주식선물 ETF선물

15억원 미만

0.04%

20억원 미만

0.03% + 15만원

25억원 미만

0.025% + 25만원

36억원 미만

0.02% + 37.5만원

36억원 이상

0.03%

옵션

KOSPI200옵션

KOSPI200위클리옵션 EUREX야간KOSPI200옵션

EUREX야간KOSPI200위클리옵션 미니KOSPI200옵션 코스닥150옵션 주식옵션

1천만원 미만

1.195554%

영업점

1천만원 이상

0.995554% + 2만원

기타 선물/ 옵션

채권금리

선물

3년국채

1계약 당

8,000원

5년국채

10년국채

통화선물

미국달러

1,600원

EUREX야간미국달러

엔

유로

상품선물

금

800원

돈육

8,000원

통화옵션

미국달러

1.5% 일괄 적용

- 온라인 위탁 수수료 징수 기준

시장구분

상품구분

거래금액

수수료율

비고

주식

코스피 코스닥 코넥스 ELW ETF ETN

1백만원 이하

0.198132% + 900원

신용매수 / ARS 매매
0.198132%

일괄 적용

3백만원 미만

0.198132% + 1,000원

1천만원 미만

0.138132% + 1,000원

5천만원 미만

0.138132%

1억원 미만

0.098132%

5억원 미만

0.088132%

5억원 이상

0.078132%

K-OTC

0.25% 일괄 적용

선물

KOSPI200선물 미니KOSPI200선물

EUREX야간KOSPI200선물 EUREX야간미니KOSPI200선물 변동성지수선물 섹터지수선물 코스닥150선물 KRX300선물

0.007863% 일괄 적용

주식선물 ETF선물

0.008% 일괄 적용

옵션

KOSPI200옵션

KOSPI200위클리옵션 EUREX야간KOSPI200옵션

EUREX야간KOSPI200위클리옵션 미니KOSPI200옵션 코스닥150옵션

1천만원 미만

0.395554%

1천만원 이상

0.295554%

주식옵션

0.295554% 일괄 적용

기타 선물/ 옵션

채권금리

선물

3년국채

1계약 당

3,000원

5년국채

10년국채

통화선물

미국달러

600원

EUREX야간 미국달러

엔

유로

상품선물

금

300원

돈육

3,000원

통화옵션

미국달러

0.5% 일괄 적용

* 임의 상환(반대매매, 만기청산 등)시 오프라인 수수료 적용

- super365 계좌 온라인 위탁수수료(HTS, MTS) 징수 기준

시장구분

상품구분

수수료율

비고

주식

코스피, 코스닥, 코넥스,

ELW, ETF, ETN

0.009%

해외주식

미국, 중국, 홍콩, 일본

0.07%

채권

일반채권, 전환사채

0.015%

소액국공채

0.3%

* 오프라인 및 ARS 주문, 기타 상품의 경우 기존 수수료율 적용.

- 채권 수수료 징수 기준

시장구분

상품구분

소구분

수수료율

비고

채권

일반채권

잔존기간 1년 미만

0.1%

잔존기간 2년 미만

0.2%

잔존기간 2년 이상

0.3%

전환사채

잔존기간 구분없이

0.3%

소액국공채

액면가 5천만원 이하

0.6%

액면가 5천만원 초과

0.3%

* 온,오프라인 구분없음

- 해외주식 위탁 수수료 징수 기준

구분

수수료율

오프라인

온라인(HTS, MTS)

미국

0.5%

0.25%

중국

0.5%

0.3%

홍콩

0.5%

0.3%

일본

0.5%

0.3%

싱가포르

0.5%(최소수수료 SGD 60)

호주

0.5%(최소수수료 AUD 40)

캐나다

0.5%(최소수수료 CAD 40)

유럽

(독일, 핀란드, 프랑스,

벨기에, 네덜란드,

포르투갈, 그리스,

아일랜드, 이탈리아,

스페인, 오스트리아)

0.5%(최소수수료 EUR 30)

베트남

0.5%(최소수수료 VND 600,000)

* 해외 납부하는 매매비용, 인지세 및 기타 유관기관 비용은 별도 징수함..

- 해외주식 소수점 위탁 수수료 징수 기준

구분

수수료율

미국

0.25%

* 해외 납부하는 매매비용, 인지세 및 기타 유관기관 비용은 별도 징수함.

- 해외파생상품 수수료 징수 기준

구분

통화

수수료

오프라인

온라인

해외선물

(Standard)

USD

12

7.5

EUR

10

6

HKD

100

60

JPY

1,200

800

SGD

15

10

GBP

9

6

CNY

90

50

해외선물

(Micro)

USD

7

1

EUR

7

1

해외옵션

USD

12

7.5

EUR

10

6

HKD

100

60

* 1계약당 매매시 부과되는 거래수수료임.

- CFD 수수료 징수 기준

구분

수수료율

오프라인

온라인(대면 개설)

온라인(비대면 개설)

국내

0.40%

0.10%

0.015%

해외

미국

0.13%

0.09%

중국

0.19%

0.15%

홍콩

0.13%

0.09%

일본

0.13%

0.09%

* 비대면 개설의 경우 관리자 선택시 대면계좌 기준 적용

라. 업계의 현황 (1) 산업의 특성, 성장성, 경기변동의 특성 및 계절성 - 산업의 특성

금융투자산업은 발행과 유통시장을 움직이는 축으로 기능하는 바, 정치, 경제, 사회, 문화, 국제관계, 환율, 경기변동 등 모든 분야의 변화가 이 산업에 영향을 미치게 됩니다.

[ 금융투자업자 주요 업무 ]

구분
내용

투자매매업
자기의 계산으로 금융투자상품의 매도ㆍ매수, 증권의 발행ㆍ인수 또는 그 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 하는 업무

투자중개업
타인의 계산으로 금융투자상품의 매도ㆍ매수, 그 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙 또는 증권의 발행ㆍ인수에 대한 청약의 권유ㆍ청약ㆍ청약의 승낙을 하는 업무

투자자문업
금융투자상품의 가치 또는 금융투자상품에 대한 투자판단에 관하여 자문을 하는 업무

집합투자업
투자자로부터 일상적인 운용지시를 받지 아니하면서 재산적 가치가 있는 투자대상자산을 취득ㆍ처분, 그 밖의 방법으로 운용하고 그 결과를 투자자에게 배분하여 귀속시키는 업무

투자일임업
투자자로부터 금융투자상품에 대한 투자판단의 전부 또는 일부를 일임 받아 투자자별로 구분하여 금융투자상품을 취득ㆍ처분 그 밖의 방법으로 운용하는 업무

신탁업
신탁 서비스를 제공하는 업무

금융투자업은 증권시장의 주가변동에 따라 금융투자업을 영위하는 회사의 실적이 크게 변동하는 특성이 있습니다. 따라서, 증권시장이 상승기일 때는 투자자들의 투자심리가 개선되어 거래량이 증가하고 거래수수료 수익이 증가하여 금융투자업이 호황을 누리며, 증시가 하락기일 때는 전반적인 투자심리가 위축되어 거래량 감소와 거래수수료 수익의 감소로 이어지는 것이 일반적입니다. 그러나, 최근의 금융투자업계는 금융자문, 유동성 및 신용공여, 대체투자 등 IB부문 수익이 증권업 수익규모 성장을 견인하는 양상을 보이고 있어 과거와 같이 거래량이 금융투자업계의 절대적인 수익을 보장하지 않는 바, 정치, 경제, 국제관계, 환율, 경기변동 등 다양한 요인들이 금융투자업계의 수익에 영향을 주고 있습니다. 국내 주식시장 추이는 아래와 같습니다.

[ 국내 주식시장 추이 ]

(단위 : pt, 조원)

구 분
2023년
2022년
2021년
2020년
2019년

주가지수
KOSPI
2655.28
2,236.40
2,977.65
2,873.47
2,197.67

KOSDAQ
866.57
679.29
1,033.98
968.42
669.83

시가총액
금 액
2,558
2,083
2,650
2,366
1,717

증감율
+ 22.83%
(-) 21.40%
+ 12.00%
+ 37.78%
+ 9.23%

거래대금
금 액
4,809
3,914
6,767
5,708
2,288

증감율
+ 22.87%
(-) 42.16%
+ 18.55%
+ 149.51%
(-) 18.29%

주1) 주가지수와 시가총액은 해당 기말 기준, 거래대금은 누적 금액임. 주2) 시가총액과 거래대금은 KOSPI와 KOSDAQ의 합계임. 주3) 증감율은 전기말 대비 수치임

(출처 : 한국거래소 통계자료)

- 산업의 성장성
금융당국은 자본시장 경쟁력 강화를 위해 해외 대형 IB를 롤 모델로 하여 초대형 금융투자회사로의 육성을 추진하고 있으며, 이러한 정책 방향에 부응하여 금융투자업계는 M&A 및 자본확충을 통하여 몸집 부풀리기가 진행되고 있습니다. 반면에 대형 IB 수준의 자본을 확충하기 어려운 중소형사들은 전문화를 통하여 생존을 모색하는 등 최근 자본시장의 경영환경은 대형화와 전문화라는 두 가지 방향으로 나아가고 있으며, 이러한 트렌드에 뒤쳐지는 회사는 도태될 수밖에 없는 상황으로 내몰리고 있습니다. 또한, 핀테크 등 IT기술이 접목된 새로운 형태의 금융서비스가 등장하고 있습니다. 이러한 불확실한 경영환경은 국내 금융투자회사에게 위기와 기회를 동시에 제공하고 있으며, 시장의 구조적인 변화에 발빠르게 대응하는 회사는 지속 성장을 위한 기회로 활용할 수 있을 것이며, 그렇지 못하는 회사는 매우 큰 어려움을 겪게 될 것으로 보입니다.

- 경기변동의 특성
금융투자회사는 국내외 경제상황에 민감하게 반응하는 특성을 보입니다. 국내외 거시경제 변수 불확실성, 미국의 기준금리 인상 변동 등 국내외 경제상황의 변동성 확대는 유동성 축소와 자금이탈 가능성 확대, 투자심리 위축 등으로 이어져 금융투자업 전반의 영업실적 및 수익성에 부정적인 영향을 끼칠 수 있습니다. 국내 금융투자회사의 수익은 다양한 금융상품 및 금융서비스로부터 발생합니다. 그러나 수익구조 다각화를 위한 노력에도 불구하고 아직까지 수탁수수료가 전체 수수료수익에서 높은 비중을 차지하고 있어 대내외 시장의 불확실성으로 인한 시장상황 악화 시 수탁수수료 수입이 감소할 수 있습니다. 뿐만 아니라, 시장금리, 주가지수 및 자산가격 등 경제변수의 변동에 따라 금융투자회사의 자산가치 및 수익성이 급격하게 변동 될 수 있습니다.

-
경제환경의 불확실성
금융투자회사는 국내외 경제상황 및 다양한 변수에 대해 민감하게 반응하는 특성을 보입니다. 과거 단순 투자중개 위주의 사업구조에서는 거래대금이 주요 변수였다면, 최근에는 금리, 환율, 글로벌 주가지수, 국내외 부동산 경기 등 다양한 외부환경요소가 금융투자회사의 실적에 주요 변수로 작용하고 있습니다. 따라서, 증권시장의 급격한 변화, 주요 선진국 통화정책 방향의 불확실성 등으로 인한 국내외 경제상황의 변동성 확대는 유동성 축소와 자금이탈 가능성 확대, 투자심리 위축 등으로 이어져 금융투자업 전반의 영업실적 및 수익성에 부정적인 영향을 끼칠 수 있습니다.

(2) 국내외 시장여건 - 시장의 안정성 및 경쟁상황
2023년 12월말 기준 국내에서

총 60개의 증권사
가 경쟁하고 있으며, 최근 금융업권간에는 겸업 허용에 따른 은행 및 보험의 수익증권 판매가 가속화되고 있습니다. 따라서, 금융투자업은 경쟁 심화가 불가피할 것으로 예상되며, 이로 인해 출혈경쟁이 심해질 경우 경쟁력을 확보하지 못한 금융투자회사는 시장에서 뒤쳐지거나 도태될 수도 있습니다.
최근 금융투자업계에서는 단순 브로커리지에서 벗어나 기업과 투자자를 연결하고, 모험자본을 적극 공급하는 투자은행(IB) 업무가 핵심 경쟁력으로 부각되고 있습니다. 정부의 초대형 IB 육성 방침에 따라 종합금융투자사업자 자기자본 요건 충족을 위한 대형사의 자본확충이 종료 된 이후 수익구조가 변화하면서 자기자본 기준 상위사의 수익 점유율이 자본의 크기에 비례하여 높아지고 있습니다. 또한 금융투자업 내에서 대형화 혹은 업무영역의 특화ㆍ전문화의 포지셔닝에 성공하더라도 자산운용, 파생상품 개발, 자기자본 투자 등 업무 수행과정에서 통합적 리스크 관리에 실패할 경우 재무건전성 악화 및 평판 위험 확대로 어려움을 겪을 수도 있습니다. 과거 브로커리지 중심의 수익구조에서는 자본 규모의 확대가 반드시 수익 점유율 상승으로 이어지지는 않았으나, 최근에는 위험자본이 요구되는 기업금융과 레버리지를 활용한 운용손익의 비중이 높아지면서 자본력이 경쟁력 강화로 이어지는 선순환 구조가 형성되고 있는 것입니다. 또한, 콜차입 규제, 신NCR 도입 및 레버리지 비율 축소 등 금융당국의 규제들로 인해 자본력이 부족한 중소형 증권사들의 경쟁력은 점점 더 약화될 것으로 보입니다.

- 시장점유율

(단위 : 백만원)

구분
'23.1~'23.9
'22.1~'22.12
'21.1~'21.12

금액
점유율
금액
점유율
금액
점유율

수수료수익
432,501
5.11%
619,868
5.17%
725,309
4.70%

증권평가 및 처분이익
2,075,215
10.60%
3,213,211
12.35%
2,430,351
12.25%

파생상품관련이익
28,557,604
34.03%
47,673,645
34.37%
16,854,051
26.98%

이자수익
1,112,585
8.41%
1,306,129
10.40%
717,894
7.96%

영업이익
478,420
6.45%
1,025,350
18.89%
860,455
7.01%

세전이익
422,164
6.28%
988,648
17.78%
899,759
7.78%

당기순이익
324,614
5.89%
769,046
18.95%
681,610
8.07%

출처: 금융감독원 금융통계정보시스템 '증권사(국내법인)' 주1) 별도재무제표 기준 주2) 금융감독원 금융통계정보시스템 상 2023년 3분기말이 가장 최근자료임

(3) 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인
금융투자업 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인으로는 고객의 Needs를 충족시키는 금융상품 개발 및 판매, 정확성 및 적시성을 갖춘 투자정보 제공 능력, 차별화된 고객서비스, 수익원 다변화 및 안정적인 수익구조 구축, 통합적 리스크 관리 등이 있습니다.

(4) 회사가 경쟁에서 우위를 점하기 위한 주요수단
당사는 자산운용, PF 등 다양한 부문의 경쟁력 강화를 통해 기업의 경쟁력을 높이도록 노력하여 왔습니다. 또한 개인 고객들의 투자 방향이 주식매매에서 금융상품, 자산관리영업의 형태로 발전함에 따라 고객들에게 다양한 금융상품 제공 등 경쟁력 강화를 통한 수익성 향상을 위해 노력하고 있습니다. 당사는 2015년 5월말 아이엠투자증권과의 합병, 2015년 8월 유상증자, 2017년 4월 메리츠캐피탈 주식의 포괄적 교환 및 2017년 6월 전환상환우선주 발행 등으로 종합금융투자회사 지정요건인 자기자본 3조원을 돌파하여 2017년 11월 중 종합금융투자회사로 지정되었습니다. 이를 활용하여 기존에 구축한 부동산 프로젝트파이낸싱(PF) 대출, M&A 인수금융 등 다양한 분야의 기업금융업무 노하우를 유지ㆍ발전하는 한편 新성장분야 기업 발굴, M&A자문, 재무적 투자자 알선, IPO, 회사채 발행, 기업자산관리 등 다양한 수요에 맞춤형 서비스를 제공하는 Total Solution Provider로의 역량 강화를 통하여 경쟁력을 확보하고 명실상부한 종합금융투자회사로서의 위치를 더욱 굳건히 하기 위하여 노력하고 있습니다.

마. 신규사업의 내용 및 전망

- 해당사항 없음.

<여신전문금융업 부문_메리츠캐피탈>

1. 자본적정성 및 건전성 관련지표1) 조정자기자본 비율

(단위 : 백만원, %)

구 분
제12기
제11기
제10기

조정자기자본(A)
1,436,043
1,284,075
1,254,533

조정총자산(B)
8,092,287
8,409,823
7,473,983

조정자기자본비율(A/B)
17.75
15.27
16.79

주) 금융감독원감독규정내 조정자기자본비율임

2) 무수익여신 등 현황

(단위 : 백만원, %)

제12기
제11기
제10기

무수익 여신잔액
비율
무수익 여신잔액
비율
무수익 여신잔액
비율

282,943
4.41
77,306
1.14
74,484
1.13

주) 무수익여신잔액 및 비율은 여신전문금융업감독규정의 자산건전성 분류기준에 따른 고정이하채권잔액 및 비율임
3)
대손충당금 현황

(단위 : 백만원)

구 분
제12기
제11기
제10기

대손충당금 잔액
일 반
129,090
118,958
98,331

특 별
-
-
-

합 계
129,090
118,958
98,331

기중 대손상각액
37,592
35,370
68,624

4) 유동성 비율

(단위 : 백만원, %)

구 분
제12기
제11기
제10기

유동성자산(A)
2,641,188
2,572,250
1,538,118

유동성부채(B)
1,275,781
942,554
809,634

유동성비율(A/B)
207.03
272.90
189.98

주) 금감원 업무보고서 기준 3개월 유동성비율 기준임
2. 자산건전성 분류 및 연체현황

1) 총채권 현황

(단위 : 백만원, %)

구 분
제12기
제11기
제10기

건전성분류
정상
5,674,772
6,512,261
6,323,513

충당금적립액
52,989
69,848
59,590

적립율
0.93
1.07
0.94

요주의
455,672
191,046
198,583

충당금적립액
18,031
18,001
9,337

적립율
3.96
9.42
4.70

고정
228,704
45,374
45,206

충당금적립액
26,846
12,490
7,283

적립율
11.74
27.53
16.11

회수의문
38,495
20,024
9,010

충당금적립액
20,689
10,459
4,779

적립율
53.74
52.23
53.04

추정손실
15,744
11,909
20,268

충당금적립액
10,535
8,160
17,342

적립율
66.91
68.52
85.56

합계
6,413,387
6,780,614
6,596,580

충당금적립액
129,090
118,958
98,331

적립율
2.01
1.75
1.49

연체현황
총채권액
6,413,387
6,677,974
6,493,942

연체금액
508,129
120,298
63,608

1개월 미만
116,122
6,434
794

1개월 이상
392,007
113,864
62,814

연체율
7.92
1.80
0.98

1개월 미만
1.81
0.09
0.01

1개월 이상
6.11
1.71
0.97

주) K-IFRS 기준주) 건전성분류(충당금적립액 포함)는 여신전문금융업감독규정의 자산건전성 분류기준 및 업무보고서 작성기준을 준용주) 건전성분류에서의 총채권액 합계는 확정지급보증(난외계정) 및 부동산PF 관련 채무보증(난외계정) 포함된 금액임주) 연체현황은 업무보고서 작성기준을 준용주) 운용리스자산은 감가상각누계액 차감 후 미상각잔액 기준주) 충당금 적립액 계산 : 충당금설정액 / (금융리스+운용리스)

2) 할부금융자산 현황

(단위 : 백만원, %)

구 분
제12기
제11기
제10기

건전성분류
정상
328,042
269,322
138,136

충당금적립액
3,123
2,767
1,742

적립율
0.95
1.03
1.26

요주의
4,030
6,065
10,753

충당금적립액
554
520
371

적립율
13.75
8.57
3.45

고정
1,643
495
1,228

충당금적립액
723
215
576

적립율
44.00
43.43
46.91

회수의문
1,066
1,204
1,461

충당금적립액
387
454
376

적립율
36.30
37.71
25.74

추정손실
1,620
1,590
6,226

충당금적립액
591
444
5,156

적립율
36.48
27.92
82.81

합계
336,401
278,676
157,804

충당금적립액
5,378
4,400
8,221

적립율
1.60
1.58
5.21

연체현황
총채권액
336,401
278,676
157,804

연체금액
3,845
2,639
5,752

1개월 미만
140
74
60

1개월 이상
3,705
2,565
5,692

연체율
1.14
0.95
3.65

1개월 미만
0.04
0.03
0.04

1개월 이상
1.10
0.92
3.61

주) K-IFRS 기준주) 건전성분류(충당금적립액 포함)는 여신전문금융업감독규정의 자산건전성 분류기준 및 업무보고서 작성기준을 준용주) 연체현황은 업무보고서 작성기준을 준용주) 이연부대수익비용 제외

3) 리스자산현황

(단위 : 백만원, %)

구 분
제12기
제11기
제10기

건전성분류
정상
1,604,165
1,718,436
1,542,129

충당금적립액
1,592
2,134
2,900

적립율
0.10
0.12
0.19

요주의
30,215
32,455
23,274

충당금적립액
360
272
171

적립율
1.19
0.84
0.73

고정
3,865
1,746
2,538

충당금적립액
659
410
710

적립율
17.05
23.48
27.97

회수의문
1,707
1,454
1,146

충당금적립액
254
332
183

적립율
14.88
22.83
15.97

추정손실
1,792
708
1,701

충당금적립액
1,235
570
1,591

적립율
68.92
80.39
93.53

합계
1,641,744
1,754,799
1,570,788

충당금적립액
4,099
3,718
5,555

적립율
0.25
0.21
0.35

연체현황
총채권액
1,641,744
1,754,799
1,570,788

연체금액
5,908
3,936
4,398

1개월 미만
222
268
172

1개월 이상
5,686
3,668
4,226

연체율
0.36
0.22
0.28

1개월 미만
0.01
0.01
0.01

1개월 이상
0.35
0.21
0.27

주) K-IFRS 기준주) 건전성분류(충당금적립액 포함)는 여신전문금융업감독규정의 자산건전성 분류기준 및 업무보고서 작성기준을 준용주) 연체현황은 업무보고서 작성기준을 준용주) 운용리스자산은 감가상각누계액 차감한 미상각잔액 기준주) 충당금 적립액 계산 : 충당금설정액 / (금융리스+운용리스)주) 이연부대수익비용 제외

4) 대출자산 현황

(단위 : 백만원, %)

구 분
제12기
제11기
제10기

건전성분류
정상
3,714,314
4,411,634
4,537,905

충당금적립액
41,859
51,722
54,209

적립율
1.13
1.17
1.19

요주의
421,411
152,506
164,542

충당금적립액
15,526
16,271
8,679

적립율
3.68
10.67
5.27

고정
223,196
43,133
41,440

충당금적립액
25,464
11,865
5,997

적립율
11.41
27.51
14.47

회수의문
35,561
17,234
6,304

충당금적립액
19,750
9,594
4,166

적립율
55.54
55.67
66.09

추정손실
12,086
9,474
12,073

충당금적립액
8,536
7,030
10,350

적립율
70.63
74.21
85.73

합계
4,406,568
4,633,981
4,762,264

충당금적립액
111,136
96,482
83,401

적립율
2.52
2.08
1.75

연체현황
총채권액
4,406,568
4,633,981
4,762,264

연체금액
497,958
113,439
53,086

1개월 미만
115,750
6,090
559

1개월 이상
382,208
107,349
52,527

연체율
11.30
2.45
1.11

1개월 미만
2.63
0.13
0.01

1개월 이상
8.67
2.32
1.10

주) K-IFRS 기준주) 건전성분류(충당금적립액 포함)는 여신전문금융업감독규정의 자산건전성 분류기준 및 업무보고서 작성기준을 준용주) 연체현황은 업무보고서 작성기준을 준용주) 이연부대수익비용 제외

3. 여신전문금융업의 전반적인 사항

□ 업계 현황1) 여신전문금융업의 특성여신전문금융업은 시설대여업, 신용카드업, 할부금융업, 신기술사업금융업, 총 4개업종이 통합된 금융업종으로 수신기능이 없는 대신 직·간접적 형태로 자금을 조달하여 여신행위를 주업무로 하고 있습니다. 신용카드업을 제외한 여신전문금융업법에서 제정된 여신업무에 대한 진출입이 등록을 통해 이루어져 대주주 및 자본금 요건만 구비하면 사업 영위가 자유로운 업종입니다. 다른 권역에 비해 자동차, 부동산 등 실물거래와 직접적으로 연결된 금융을 취급함에 따라 실물 부문과 금융을 연결하는 가교 역할을 하고 있습니다.2) 여신전문금융회사의 시장여건2022년 하반기부터 이어진 주요국의 기준금리 인상, 통화긴축 가속화 등의 파급효과로 2023년 자금 조달비용(원가) 상승 및 국내외 경기 둔화가 지속되었습니다.2024년 또한 고금리 기조가 지속되고 부동산 금융시장 회복 둔화 등 어려움이 예상됩니다. 이러한 금융시장 환경에 따라 여전채 발행 규모가 위축되는 등 발행금리 상승세 지속 현상은 조달구조 상 회사채 의존도가 높은 여전사 수익성 창출에 다소 어려움을 줄 것으로 예상됩니다.자동차금융 시장의 경우 플랫폼 경쟁에 따른 생태계 주도권이 소비자로 이동하고 있으며, 구독경제 트랜드와 맞물려 리스, 장기렌트 수요가 확대되고 있습니다. 그러나 캐피탈업은 운용리스의 취급 범위나 취급 가능물건, 렌탈업무 취급 범위 등 제한이 있는 상황입니다. 또한, 신차금융 부분은 카드사와의 업권간 경쟁이 지속 심화되고 있으며 카드사의 조달 경쟁력 및 복합할부를 바탕으로 신차금융 부분 점유율은 지속 확대되고 있습니다. 이와 같은 물적금융의 성장한계 및 경쟁심화에 따른 캐피탈 업계의 포트폴리오는 기업금융과 투자를 중심으로 변화하였으나, 부동산 시장 침체 및 자금조달 리스크 등에 대비가 필요합니다. 끝으로, 규제 변화 부문을 살펴보면 2022년부터 레버리지 규제한도가 10배에서 9배로 축소되었습니다. 다만, 메리츠캐피탈은 직전 회계연도 당기순이익의 30% 이상 배당지급하여 레버리지 규제한도가 1배 더 축소된 8배로 적용받고 있습니다. 중금리대출 제도 개선에 따라 한도성 여신 미사용 잔액 및 지급보증에 대해 대손충당금 적립 의무화되며, 민간중금리대출 금리상한은 2023년 하반기 및 2024년 상반기 15.5% 한도를 적용받고 있습니다.

[메리츠캐피탈 시장점유율]

구 분
23년 9월말
22년 12월말
21년 12월말
20년 12월말
19년 12월말

할부금융
0.97%
0.91%
0.53%

0.84%

1.46%

리스
3.62%
3.93%
3.93%

3.68%

4.08%

대출채권
4.25%
4.14%
4.55%
3.86%
4.16%

출처 : 금융감독원 금융통계정보시스템 '캐피탈사 부문별 자산현황'

3) 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인 및 회사의 경쟁상의 강점과 단점메리츠캐피탈은 자동차금융 및 기업금융을 주요 업무로 영위하는 여신전문금융사로 메리츠증권이 지분 100%를 보유하고 있습니다. 장기간 흑자기조로 인한 이익누적과유상증자, 신종자본증권 발행 등을 통한 약 1.4조원의 자기자본 여력을 기반으로 자동차금융, 개인금융과 기업금
융 등의 균형 있
는 자
산포트폴리
오를 갖추어 성장하고 있습니다. 특히, 부동산금융 경쟁력이 우수한 계열사와의 연계영업을 기반으로 업계 상위 시장지위를 유지하고 있습니다
. 또한, 철저한 심사기준 및 채권관리를 바탕으로업계평균의 자산건전성 수준을 유지 중이며, 무보증 회사채 A+ 신용등급을 바탕으로 장기회사채 위주의 조달로 자금조달구조의 안정성 및 유동성 대응능력을 개선하고 있습니다.4) 회사가 경쟁에서 우위를 점하기 위한 주요수단메리츠캐피탈은 지속적인 영업채널 확보를 통한 리테일금융 사업 기반을 확대하고 있으며, 우량 기업금융 사업을 통한 고수익 창출에 집중하고 있습니다. 신규사업에 있어 철저한 담보가치 중심의 안정적인 물적금융 시장을 검토하고 있습니다.과학적 심사시스템 및 거점별 채권회수 조직을 활용한 리스크관리를 하고 있으며, 자금조달에 있어서는 신용등급 상향을 통한 조달비용 절감을 위해 노력하고 있습니다. 업계 최고 수준의 생산성을 목표로 우수인력 중심의 조직을 운영하며, 불필요한 비용을 사전 통제함으로서 수익성 중심의 경영관리체계 확립을 지속 추진하고 있습니다.

5) 부문별 특성 및 산업의 성장성(1) 할부금융부문할부금융은 소비자가 일시불로 구입하기 어려운 고가의 내구소비재(자동차, 가전제품 등)나 주택을 구입하고자 할 때, 할부금융회사가 신용에 특별한 이상이 없는 소비자를 대상으로 그 구입자금을 할부금융기관 및 판매자와의 계약에 의하여 판매를 조건으로 필요한 자금을 대여해주고, 소비자는 할부금융회사에 원금과 이자를 분할상환하는 금융제도입니다. 할부금융시장은 리스와 달리 소비재 중심으로 발달하였는데, 도입 초기에는 주택 관련 할부금융이 중심을 이루어졌으나, 할부금융회사의 조달비용 증가와 은행의 주택대출 확대 등으로 경쟁력을 상실하게 됨에 따라 자동차 할부금융으로의 편중현상이 심화되었습니다. 할부금융은 고객에게 여신 제공시 그 사용목적이 분명하고, 통상 대상물건에 대해 담보를 설정하기 때문에 신용대출 대비 자산건전성이 양호하나, 신용을 조건으로 하는 점이 동일하여 채권관리가 중요시되는 사업입니다.

2022년 할부금융 취급 실적 기준으로 자동차 할부금융이 약 95.9%를 차지하고 있
듯이 국내 할부금융업은 자동차금융 위주로 활성화되어 있는 상황입니다.

[연도별/품목별 할부금융 취급실적 및 성장률]
(단위: 억원, %)

구분
내구재
주택
기계
기타
총계
성장률

자동차
가전
기타
계

2018년
195,768
248
3,441
199,457
2,844
3,136
5,393
210,830
4.9

2019년
210,951
248
3,397
214,596
1,866
2,530
4,265
223,257
5.9

2020년
220,891
258
3,135
224,284
961
2,351
5,747
233,343
4.5

2021년
208,540
235
2,456
211,231
-
3,079
3,521
217,831
-6.6

2022년
229,612
223
2,077
231,912
-
3,798
3,795
239,505
9.9

출처 : 여신금융협회

(2) 리스금융부문리스란 시설임대를 전문으로 하는 사업주체가 일정한 설비를 구입하여 그 이용자에게 일정기간 대여하고 그 사용료(리스료)를 받는 것을 목적으로 하는 물적금융행위를말합니다. 여전법상으로는 특정물건을 새로이 취득하거나 대여받아 거래상대방에게일정기간 이상 사용하게 하고, 그 기간에 걸쳐 일정대가를 정기적으로 분할하여 지급받으며, 그 기간 종료후의 물건의 처분에 대하여는 당사자간의 약정으로 정하는 방식의 금융을 정의하고 있습니다.우리나라는 1970년대 초 도입된 이래, 1980~90년대 기업의 설비투자를 지원하면서 경제성장의 밑거름을 제공해 왔으며, 선박, 항공기, 건설장비 등 일부 전문성을 필요로 하는 영역에서 자금을 원활하게 공급하는 역할을 하고 있습니다.외환위기를 전후하여 기업의 설비투자 감소와 저금리 기조 유지, 리스회계기준 강화등의 이유로 기업의 리스 수요가 감소하면서 리스의 품목이 자동차 등의 내구재로 전환되는 모습을 보였으나, 최근에는 대형 크레인과 같은 건설기계 장비, 대형병원의 고가 의료장비 등을 리스를 통하여 공급하는 사례가 증가하고 있습니다.이와 같이 동산 설비 및 장비의 공급을 원활하게 하여 산업발전에 기여해 온 리스금융은 앞으로 지속적인 수요 창출과 수익원 개발을 위해 새로운 상품을 발굴해 나갈 것으로 예상됩니다.

[연도별 리스실적 및 성장률]
(단위: 억원, %)

구분
금융
운용
총계
성장률

원화
외화
원화
외화

2018년
98,055
282
37,358
-
135,695
5.9

2019년
101,739
-
36,157
-
137,896
1.6

2020년
100,231
-
56,137
-
156,368
13.4

2021년
109,946
-
64,829
-
174,775
11.8

2022년
108,593
-
76,744
-
185,337
6.0

출처 : 여신금융협회

(3) 신기술사업금융부문신기술사업금융업은 위험이 높아 투자가 잘 이루어지지 않는 분야를 전문적인 안목으로 발굴하여 지분참여를 중심으로 장기자금을 지원하고, 경영 및 기술지도로 부가가치를 높여 고수익을 추구하는 금융활동으로, 업종특성상 증시 상황에 따른 이익변동폭이 비교적 큰 편입니다. 국내 금융시장의 경우 IPO를 제외한 투자자산 회수 방안이 제한적이나, 성장가능 업종에 대한 벤처투자영업을 꾸준히 집행될 것으로 예상되며, 이와 병행하여 은행과 연계한 유망 중소 벤처기업 발굴 지원, 투자조합 설립을 활성화하고, 이와 병행하여 M&A 등 기업구조조정업무를 활성화하여 신기술사업금융업무를 꾸준히 시행할 것으로 예상됩니다.6) 관련법령 또는 정부의 규제 등(1) 주요법령 및 감독규정 - 여신전문금융업법, 동법 시행령, 동법 시행규칙 - 여신전문금융업감독규정, 동 시행세칙 등(2) 주요내용 - 자기자본 대비 총자산 한도 : 자기자본의 9배 이내 (직전 회계연도 당기순이익의 30% 이상 배당지급 시 1배 더 축소되어 당사는 8배 적용) - 업무용 부동산 투자한도 : 자기자본의 100% 이내 - 대주주에 대한 신용공여 : 자기자본의 50% 이내 - 조정자기자본비율 : 7% 이상 - 대출업무 영위 비중 : 총자산의 30% 이내 - PF대출채권 취급한도 : 여신성자산의 30% 이내 - 원화유동성비율 : 100% 이상

여신전문금융회사 현황

리스/할부금융사(50)

데라게란덴, 도이치파이낸셜, 롯데오토리스, 롯데캐피탈, 리딩에이스캐피탈, 마스턴캐피탈, 메르세데스벤츠파이낸셜서비스코리아,
메리츠캐피탈, 메이슨캐피탈, 무궁화캐피탈, 무림캐피탈, 볼보파이낸셜서비스코리아, 산은캐피탈, 스카니아파이낸스코리아, 신한캐피탈, 애큐온캐피탈, 에코캐피탈, 오릭스캐피탈코리아, 오케이캐피탈, 우리금융캐피탈, 웰컴캐피탈, 제이엠캐피탈, 중동파이넨스, 케이카캐피탈, 코스모캐피탈, 쿠팡파이낸셜, 토요타파이낸셜, 파이오니어인베스트먼트, 포르쉐파이낸셜서비스코리아, 폭스바겐파이낸셜서비스코리아, 하나캐피탈, 하이델베르그, 한국자산캐피탈, 한국캐피탈, 한국투자캐피탈, 현대캐피탈, 현대커머셜, A캐피탈, BMW파이낸셜, BNK캐피탈, DB캐피탈, DGB캐피탈, HB캐피탈, JB우리캐피탈, KB캐피탈, KG캐피탈, M캐피탈, NBH캐피탈, NH농협캐피탈, RCI파이낸셜서비스코리아

신용카드사(8)

롯데카드, 비씨카드, 삼성카드, 신한카드, 우리카드, 하나카드, 현대카드, KB국민카드

신기술사(108)
나우아이비캐피탈, 나이스투자파트너스, 농심캐피탈, 뉴메인캐피탈, 동원기술투자, 동유기술투자, 디에스엔인베스트먼트, 디에스투자파트너스, 디에이밸류인베스트먼트, 레이크우드파트너스, 로프티록인베스트먼트, 롯데벤처스, 리더스기술투자, 리인베스트먼트, 리젠트파트너스, 모비릭스파트너스, 미래에셋캐피탈, 미래에쿼티파트너스, 바로벤처스, 백터기술투자, 브레이브뉴인베스트먼트, 브릿지인베스트먼트, 브이에스인베스트먼트, 빌랑스인베스트먼트, 삼성벤처투자, 서울신기술투자, 세아기술투자, 솔론인베스트, 솔리크인베스트먼트, 수앤파이낸셜인베스트먼트, 스페이스타임인베스트먼트, 시너지아이비투자, 시리우스인베스트먼트, 아르케인베스트먼트, 아주아이비투자, 액시스인베스트먼트, 얼머스인베스트먼트, 에볼루션인베스트먼트, 에스더블유인베스트먼트, 에스비아이캐피탈, 에스앤에스인베스트먼트, 에스제이지파트너스, 에스티캐피탈, 에이스투자금융, 에이에프더블유파트너스, 에이티넘벤처스, 에이피투자금융, 에프앤에프파트너스, 엑스플로인베스트먼트, 엔베스터, 엔코어벤처스, 엘에프인베스트먼트, 엘엑스벤처스, 엘케이기술투자, 엠더블유앤컴퍼니, 옐로우독, 오비트파트너스, 우리기술투자, 위드윈인베스트먼트, 유비쿼스인베스트먼트, 유앤에스파트너스, 유일기술투자, 이스트게이트인베스트먼트, 이앤인베스트먼트, 인바이츠벤처스, 인탑스인베스트먼트, 제니타스인베스트먼트, 제이비인베스트먼트, 제이에스지인베스트먼트, 제이원캐피탈인베스트, 지에스벤처스, 카스피안캐피탈, 케이디인베스트먼트, 케이씨투자파트너스, 케이아이비벤처스, 케이클라비스인베스트먼트, 케이티인베스트먼트, 코나아이파트너스, 코너스톤투자파트너스 , 코리아오메가투자금융, 큐더스벤처스, 큐캐피탈파트너스, 키움캐피탈, 킹고투자파트너스, 타임폴리오캐피탈, 토니인베스트먼트, 티그리스인베스트먼트, 티케이지벤처스, 펄어비스캐피탈, 펜타스톤인베스트먼트, 포스코기술투자, 푸른인베스트먼트, 프렌드투자파트너스, 프롤로그벤처스, 피오인베스트먼트, 하나벤처스, 하나에스앤비인베스트먼트, 하랑기술투자, 한빛인베스트먼트, 한일브이씨, 현대투자파트너스, 효성벤처스, IBK캐피탈, NH벤처투자, YG인베스트먼트

출처 : 여신금융협회 (정회원 기준)

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

가. 요약 연결재무정보

주식회사 메리츠금융지주와 그 종속회사
(단위 : 백만원)

과 목
제 14 기
제 13 기
제 12 기

(2023년 12월말)
(2022년 12월말)
(2021년 12월말)

자 산

I. 현금및예치금
4,928,102
5,922,682
4,550,225

II. 당기손익-공정가치측정금융자산
45,835,254
36,790,919
31,941,318

III. 파생금융자산
1,076,245
960,707
325,735

IV. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산
27,917,742
23,075,299
20,223,647

V. 상각후원가측정대출채권
14,634,016
14,305,261
15,303,862

VI. 관계(공동)기업투자
1,012,457
926,276
781,660

VII. 유형자산
802,228
795,249
771,524

VIII. 투자부동산
689,595
754,271
420,368

IX. 무형자산
102,089
106,955
413,643

X. 리스자산
1,638,157
1,746,241
1,559,493

XI. 이연법인세자산
14,322
177,875
339,753

XII. 당기법인세자산
133,129
14
14

XIII. 보험계약자산
11,343
6,388
-

XIV. 재보험계약자산
951,289
1,012,704
-

XV. 기타자산
2,488,523
2,321,205
5,398,344

XVI.매각예정비유동자산
1,351
75,352
1,351

자 산 총 계
102,235,843
88,977,399
82,030,937

부 채

I. 보험계약부채
21,575,965
18,982,151
22,983,598

II. 재보험계약부채
716
-
-

III. 예수부채
11,422,711
8,762,943
2,536,268

IV. 당기손익-공정가치측정금융부채
19,862,229
14,570,240
10,572,312

V. 파생금융부채
1,276,619
1,343,999
623,126

VI. 차입부채
32,968,126
32,356,368
33,873,798

VII. 순확정급여부채
102
160
360

VIII. 충당부채
46,537
42,020
28,947

IX. 이연법인세부채
371,188
25,903
85,779

X. 당기법인세부채
205,116
298,524
392,015

XI. 기타부채
4,409,348
4,013,387
4,051,445

XII. 매각예정부채
-
39,734
-

부 채 총 계
92,138,658
80,435,429
75,147,648

자 본

I. 지배기업의 소유주지분
9,581,907
4,943,971
3,720,935

1. 자본금
113,094
71,443
71,443

2. 신종자본증권
593,208
593,199
417,934

3. 자본잉여금
125,355
63,236
663,230

4. 자본조정
586,568
13,236
70,925

5. 기타포괄손익누계액
553,029
120,980
(310,519)

6. 이익잉여금
7,610,654
4,081,877
2,807,922

II. 비지배지분
515,278
3,597,999
3,162,355

자 본 총 계
10,097,185
8,541,971
6,883,290

부 채 와 자 본 총 계
102,235,843
88,977,399
82,030,937

(2023.01.01~ 2023.12.31)
(2022.01.01~ 2022.12.31)
(2021.01.01~ 2021.12.31)

I. 영업수익
58,558,358
67,218,347
35,628,566

II. 영업비용
55,624,856
64,325,153
33,833,550

III. 영업이익
2,933,502
2,893,193
1,795,017

IV. 영업외손익
(89,578)
20,582
102,628

V. 법인세비용차감전순이익
2,843,924
2,913,775
1,897,645

VI. 법인세비용
719,189
778,541
519,017

VII. 계속영업당기순이익
2,124,735
2,135,235
1,378,627

VIII. 중단영업당기순이익
642
(1,895)
4,620

VII. 당기순이익
2,125,377
2,133,340
1,383,247

1. 지배주주지분순이익
2,041,749
1,391,722
789,222

2. 비지배지분순이익
83,628
741,618
594,025

VIII. 기타포괄손익
272,127
728,872
(509,428)

IX. 총포괄이익
2,397,504
2,862,212
873,820

1. 지배주주지분총포괄손익
2,308,595
1,851,882
487,070

2. 비지배지분총포괄손익
88,909
1,010,329
386,749

X. 주당이익

1. 기본주당이익 (원)
11,020
11,097
5,932

2. 희석주당이익 (원)
10,970
11,030
5,904

3. 기본주당계속영업이익 (원)
11,016
11,112
5,896

4. 희석주당계속영업이익 (원)
10,967
11,045
5,868

연결에 포함된 회사수
240
272
257

주) 제12기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1104호에 따라 작성되었습니다.

나. 요약 재무정보

주식회사 메리츠금융지주
(단위 : 백만원)

과 목
제 14 기
제 13 기
제 12 기

(2023년 12월말)
(2022년 12월말)
(2021년 12월말)

자 산

I. 현금및예치금
132,682
196,395
82,753

II. 당기손익-공정가치측정금융자산
-
349,454
211,327

III. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산
321,372
305,608
200,192

IV. 상각후원가측정대출채권및수취채권
14,869
6,678
20,361

V. 유형자산
2,935
1,902
2,470

VI. 무형자산
9,937
9,081
9,075

VII. 종속기업투자
4,325,431
1,789,377
1,801,508

VIII. 이연법인세자산
9,162
11,788
-

IX. 기타자산
3,449
1,029
282

X. 매각예정자산
-
12,205
-

자 산 총 계
4,819,837
2,683,517
2,327,968

부 채

I. 차입부채
1,238,809
1,027,472
678,609

II. 이연법인세부채
-
-
580

III. 당기법인세부채
3,085
8,289
9,049

IV. 순확정급여부채
-
-
197

V. 충당부채
269
190
187

VI. 기타부채
43,123
31,477
37,868

부 채 총 계
1,285,286
1,067,428
726,490

자 본

I. 자본금
113,094
71,443
71,443

II. 신종자본증권
593,118
593,109
417,844

III. 자본잉여금
125,232
58,374
658,187

IV. 자본조정
(528,708)
(156,496)
(123,333)

V. 기타포괄손익누계액
(22,457)
(34,108)
(68)

VI. 이익잉여금
3,254,272
1,083,767
577,405

자 본 총 계
3,534,551
1,616,089
1,601,478

부 채 와 자 본 총 계
4,819,837
2,683,517
2,327,968

종속ㆍ관계ㆍ공동기업투자주식의 평가방법
원가법
원가법
원가법

(2023.01.01~ 2023.12.31)
(2022.01.01~ 2022.12.31)
(2021.01.01~ 2021.12.31)

I. 영업수익
416,172
157,124
254,574

II. 영업비용
80,435
36,455
26,444

III. 영업이익
335,736
120,669
228,130

IV. 영업외손익
25,764
(164)
13

V. 법인세비용차감전순이익
361,500
120,505
228,143

VI. 법인세비용
1,680
12,434
8,342

VII. 당기순이익
359,820
108,071
219,801

VIII. 기타포괄손익
11,651
(34,040)
297

IX. 총포괄이익
371,471
74,031
220,098

X. 주당손익

1. 기본주당이익(원)
1,822
671
1,607

2. 희석주당이익(원)
1,814
667
1,599

2. 연결재무제표

2-1. 연결 재무상태표

연결 재무상태표

제 14 기 2023.12.31 현재

제 13 기 2022.12.31 현재

제 12 기 2021.12.31 현재

(단위 : 원)

제 14 기

제 13 기

제 12 기

자산

현금및예치금

4,928,102,291,702

5,922,682,070,459

4,550,224,632,986

당기손익-공정가치측정금융자산

45,835,254,461,738

36,790,919,005,541

31,941,318,106,973

파생상품자산

1,076,245,317,071

960,707,000,054

325,735,463,974

기타포괄손익-공정가치측정금융자산

27,917,741,681,483

23,075,298,959,509

20,223,647,262,607

상각후원가측정대출채권

14,634,016,327,824

14,305,260,820,669

15,303,862,029,965

종속기업, 공동기업과 관계기업에 대한 투자자산

1,012,456,902,693

926,275,779,049

781,660,415,400

유형자산

802,228,273,710

795,249,470,532

771,523,655,528

투자부동산

689,594,746,304

754,270,974,333

420,367,714,154

무형자산

102,089,204,265

106,955,426,037

413,642,612,893

리스자산

1,638,157,034,697

1,746,241,436,848

1,559,493,464,389

이연법인세자산

14,321,916,473

177,875,128,594

339,753,342,283

당기법인세자산

133,128,796,118

14,324,865

14,324,865

보험계약자산

11,342,723,029

6,387,572,459

0

재보험계약자산

951,289,244,099

1,012,703,721,985

0

기타자산

2,488,523,042,983

2,321,205,430,212

5,398,343,018,072

매각예정비유동자산

1,350,716,000

75,352,248,530

1,350,716,000

자산총계

102,235,842,680,189

88,977,399,369,676

82,030,936,760,089

자본과 부채

부채

보험계약부채

21,575,964,736,599

18,982,151,464,074

22,983,598,003,808

재보험부채

715,860,724

0

0

예수부채

11,422,710,584,672

8,762,942,795,642

2,536,268,064,346

당기손익-공정가치측정금융부채

19,862,228,955,287

14,570,239,677,210

10,572,312,081,609

파생상품부채

1,276,619,449,672

1,343,998,519,324

623,125,939,141

차입부채

32,968,126,345,956

32,356,367,857,060

33,873,797,521,004

순확정급여부채

101,932,585

159,986,117

359,758,084

충당부채

46,537,123,971

42,020,090,065

28,947,341,545

이연법인세부채

371,187,733,854

25,902,907,919

85,778,818,887

당기법인세부채

205,116,425,713

298,524,155,317

392,015,090,517

기타부채

4,409,348,465,225

4,013,386,977,654

4,051,445,122,008

매각예정부채

0

39,734,144,444

0

부채총계

92,138,657,614,258

80,435,428,574,826

75,147,647,740,949

자본

지배주주지분

9,581,907,410,678

4,943,971,489,302

3,720,934,113,475

자본금

113,093,927,000

71,442,909,000

71,442,909,000

신종자본증권

593,207,756,004

593,198,566,161

417,933,578,000

자본잉여금

125,354,977,096

63,236,378,044

663,229,805,376

자본조정

586,567,536,393

13,236,387,265

70,924,862,546

기타적립금

553,028,906,082

120,980,072,540

(310,519,375,800)

기타포괄손익누계액

553,028,906,082

120,980,072,540

(310,519,375,800)

이익잉여금

7,610,654,308,103

4,081,877,176,292

2,807,922,334,353

비지배지분

515,277,655,253

3,597,999,305,548

3,162,354,905,665

자본총계

10,097,185,065,931

8,541,970,794,850

6,883,289,019,140

자본과부채총계

102,235,842,680,189

88,977,399,369,676

82,030,936,760,089

주) 제12기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1104호에 따라 작성되었습니다.

2-2. 연결 포괄손익계산서

연결 포괄손익계산서

제 14 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지

제 13 기 2022.01.01 부터 2022.12.31 까지

제 12 기 2021.01.01 부터 2021.12.31 까지

(단위 : 원)

제 14 기

제 13 기

제 12 기

영업수익

58,558,358,469,900

67,218,346,531,822

35,628,566,455,647

보험영업수익

8,369,737,816,337

7,765,359,188,264

10,550,964,545,773

재보험영업수익

338,396,222,723

404,244,534,444

0

이자수익

3,903,883,953,857

2,941,244,724,646

1,912,498,270,668

수수료수익

679,470,466,117

768,869,331,516

713,652,208,166

배당수익

63,690,533,894

80,699,110,962

69,225,010,061

금융상품평가및처분이익

42,445,957,572,260

51,450,458,649,993

19,558,129,068,673

보험금융수익

25,932,864,124

16,772,804,528

0

리스수익

233,782,986,506

210,603,739,275

175,448,827,340

기타영업수익

2,497,506,054,082

3,580,094,448,194

2,648,648,524,966

영업비용

(55,624,856,109,222)

(64,325,153,179,890)

(33,833,549,943,671)

보험영업비용

(6,217,470,046,479)

(6,013,373,230,499)

(9,478,095,514,139)

재보험영업비용

(726,081,922,453)

(451,726,630,783)

0

기타보험사업비용

(238,648,984,000)

(278,831,174,915)

0

이자비용

(1,853,420,915,966)

(983,836,932,893)

(473,953,932,023)

수수료비용

(96,616,142,589)

(124,508,793,824)

(114,569,505,635)

금융상품평가및처분손실

(42,902,636,235,343)

(51,896,488,601,126)

(19,826,993,297,658)

보험금융비용

(673,995,363,422)

(593,252,754,847)

0

리스비용

(127,294,070,480)

(115,747,284,000)

(94,010,118,708)

판매비와관리비

(630,333,088,653)

(782,001,968,576)

(2,005,518,175,182)

기타영업비용

(2,158,359,339,837)

(3,085,385,808,427)

(1,840,409,400,326)

영업이익(손실)

2,933,502,360,678

2,893,193,351,932

1,795,016,511,976

영업외손익

(89,577,981,826)

20,582,088,581

102,628,427,818

법인세차감전순이익

2,843,924,378,852

2,913,775,440,513

1,897,644,939,794

법인세비용

(719,189,304,434)

(778,540,573,182)

(519,017,447,564)

계속영업이익(손실)

2,124,735,074,418

2,135,234,867,331

1,378,627,492,230

중단영업이익(손실)

641,509,015

(1,894,824,532)

4,619,839,145

당기순이익(손실)

2,125,376,583,433

2,133,340,042,799

1,383,247,331,375

당기순이익(손실)의 귀속

지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실)

2,041,748,863,339

1,391,722,307,804

789,222,114,391

비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실)

83,627,720,094

741,617,734,995

594,025,216,984

기타포괄손익

272,127,426,558

728,871,604,792

(509,427,826,641)

당기손익으로 재분류되는 세후기타포괄손익의 구성요소

보험계약관련금융손익

(1,263,324,514,720)

3,035,445,567,176

0

재보험계약관련금융손익

85,457,738,393

(140,852,448,834)

0

기타포괄손익-공정가치측정채무상품평가손익

1,135,397,334,702

(2,093,665,090,936)

(689,835,376,875)

해외사업환산손익

2,850,934,644

947,706,835

5,858,875,773

위험회피목적파생상품평가손익

297,002,758,475

(127,919,603,616)

(37,622,462,745)

지분법자본변동 - 후속적으로 재분류 되는 항목

(1,380,847,642)

1,347,788,437

1,263,197,384

당기손익-공정가치측정금융자산관련손익, 당기손익조정접근법

0

0

(3,552,859,493)

당기손익으로 재분류 되지않는 세후기타포괄손익 구성요소

당기손익-공정가치측정지정금융부채의 자기신용위험조정

(1,743,749,934)

2,837,800,472

(422,375,376)

기타포괄손익-공정가치측정지분상품평가손익

28,689,688,447

34,982,352,437

19,670,333,010

확정급여제도의재측정요소

(10,821,915,807)

13,959,336,986

4,048,497,018

유형자산재평가잉여금

0

1,788,195,835

191,164,344,663

총포괄손익

2,397,504,009,991

2,862,211,647,591

873,819,504,734

포괄손익의 귀속

지배기업의 소유주에게 귀속되는 총포괄손익

2,308,594,878,777

1,851,882,310,612

487,070,347,879

비지배지분에 귀속되는 총포괄손익

88,909,131,214

1,010,329,336,979

386,749,156,855

주당이익(손실)

보통주기본주당이익(손실) (단위 : 원)

11,020.0

11,097.0

5,932.0

보통주희석주당이익(손실) (단위 : 원)

10,970.0

11,030.0

5,904.0

계속영업기본주당이익(손실) - 보통주 (단위 : 원)

11,016.0

11,112.0

5,896.0

계속영업희석주당이익(손실) - 보통주 (단위 : 원)

10,967.0

11,045.0

5,868.0

주) 제12기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1104호에 따라 작성되었습니다.

2-3. 연결 자본변동표

연결 자본변동표

제 14 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지

제 13 기 2022.01.01 부터 2022.12.31 까지

제 12 기 2021.01.01 부터 2021.12.31 까지

(단위 : 원)

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분

비지배지분

자본 합계

자본금

신종자본증권

자본잉여금

자본조정

기타포괄손익누적액

이익잉여금

지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분 합계

2021.01.01 (기초자본)

71,442,909,000

268,614,218,000

663,229,805,376

203,910,600,972

(8,158,600,556)

2,150,182,014,765

3,349,220,947,557

3,528,088,453,459

6,877,309,401,016

회계기준 변경에 따른 변동효과

0

0

0

0

0

0

0

0

0

기초자본(수정 후)

71,442,909,000

268,614,218,000

663,229,805,376

203,910,600,972

(8,158,600,556)

2,150,182,014,765

3,349,220,947,557

3,528,088,453,459

6,877,309,401,016

자본의 변동

포괄손익

당기순이익(손실)

0

0

0

0

0

789,222,114,391

789,222,114,391

594,025,216,984

1,383,247,331,375

기타포괄손익

보험계약관련금융손익

0

0

0

0

0

0

0

0

0

재보험계약관련금융손익

0

0

0

0

0

0

0

0

0

당기손익-공정가치측정금융자산관련손익, 당기손익조정접근법

0

0

0

0

(1,072,082,030)

0

(1,072,082,030)

(2,480,777,463)

(3,552,859,493)

당기손익-공정가치측정지정금융부채의 자기신용위험조정

0

0

0

0

(222,198,799)

0

(222,198,799)

(200,176,577)

(422,375,376)

기타포괄손익-공정가치측정채무증권평가손익

0

0

0

0

(406,262,858,661)

0

(406,262,858,661)

(283,572,518,214)

(689,835,376,875)

기타포괄손익-공정가치측정지분증권관련손익

기타포괄손익-공정가치측정지분증권평가손익

0

0

0

0

10,460,622,843

0

10,460,622,843

9,209,710,167

19,670,333,010

기타포괄손익-공정가치측정지분증권관련손익 합계

0

0

0

0

10,460,622,843

0

10,460,622,843

9,209,710,167

19,670,333,010

지분법자본변동

지분법자본변동

0

0

0

0

681,945,229

0

681,945,229

581,252,155

1,263,197,384

해외사업장환산

0

0

0

0

2,876,156,149

0

2,876,156,149

2,982,719,624

5,858,875,773

위험회피목적파생상품평가손익

0

0

0

0

(22,052,702,619)

0

(22,052,702,619)

(15,569,760,126)

(37,622,462,745)

확정급여제도의재측정요소

0

0

0

0

2,689,372,229

0

2,689,372,229

1,359,124,789

4,048,497,018

재평가잉여금

0

0

0

0

110,749,979,147

0

110,749,979,147

80,414,365,516

191,164,344,663

총기타포괄손익

0

0

0

0

(302,151,766,512)

0

(302,151,766,512)

(207,276,060,129)

(509,427,826,641)

총포괄손익

0

0

0

0

(302,151,766,512)

789,222,114,391

487,070,347,879

386,749,156,855

873,819,504,734

소유주와의 거래

연차배당

0

0

0

0

0

(118,463,061,600)

(118,463,061,600)

(168,000,026,291)

(286,463,087,891)

유상증자

0

0

0

0

0

0

0

0

0

자기주식 거래에 따른 증가(감소)

자기주식의 취득

0

0

0

(124,195,455,500)

0

0

(124,195,455,500)

0

(124,195,455,500)

자기주식의 처분 및 발행

0

0

0

0

0

0

0

0

0

자기주식 소각

0

0

0

0

0

0

0

0

0

자기주식 거래에 따른 증가(감소) 합계

0

0

0

(124,195,455,500)

0

0

(124,195,455,500)

0

(124,195,455,500)

신종자본증권발행

0

149,319,360,000

0

0

0

0

149,319,360,000

0

149,319,360,000

신종자본증권배당

0

0

0

0

0

(13,227,741,935)

(13,227,741,935)

0

(13,227,741,935)

종속기업 신종자본증권 발행

0

0

0

0

0

0

0

114,964,402,000

114,964,402,000

종속기업 신종자본증권 배당

0

0

0

0

0

0

0

(13,605,513,748)

(13,605,513,748)

종속기업 신종자본증권 상환

0

0

0

0

0

0

0

(20,000,000,000)

(20,000,000,000)

종속기업 전환상환우선주 상환

0

0

0

0

0

0

0

(132,612,342,330)

(132,612,342,330)

주식기준보상거래에 따른 증가(감소)

0

0

0

(25,901,904,866)

0

0

(25,901,904,866)

52,309,940

(25,849,594,926)

연결실체내 자본거래

0

0

0

17,111,621,940

0

0

17,111,621,940

(533,281,534,220)

(516,169,912,280)

기타포괄손익의 자본내 대체

0

0

0

0

(209,008,732)

209,008,732

0

0

0

주식발행초과금의 이익잉여금 전입

0

0

0

0

0

0

0

0

0

연결범위의 변동

0

0

0

0

0

0

0

0

0

기타변동

기타변동 합계

0

0

0

0

0

0

0

0

0

2021.12.31 (기말자본)

71,442,909,000

417,933,578,000

663,229,805,376

70,924,862,546

(310,519,375,800)

2,807,922,334,353

3,720,934,113,475

3,162,354,905,665

6,883,289,019,140

2022.01.01 (기초자본)

71,442,909,000

417,933,578,000

663,229,805,376

70,924,862,546

(310,519,375,800)

2,807,922,334,353

3,720,934,113,475

3,162,354,905,665

6,883,289,019,140

회계기준 변경에 따른 변동효과

0

0

0

0

(28,660,554,468)

(516,059,531,934)

(544,720,086,402)

(323,884,235,641)

(868,604,322,043)

기초자본(수정 후)

71,442,909,000

417,933,578,000

663,229,805,376

70,924,862,546

(339,179,930,268)

2,291,862,802,419

3,176,214,027,073

2,838,470,670,024

6,014,684,697,097

자본의 변동

포괄손익

당기순이익(손실)

0

0

0

0

0

1,391,722,307,804

1,391,722,307,804

741,617,734,995

2,133,340,042,799

기타포괄손익

보험계약관련금융손익

0

0

0

0

1,965,526,433,457

0

1,965,526,433,457

1,069,919,133,719

3,035,445,567,176

재보험계약관련금융손익

0

0

0

0

(91,169,527,094)

0

(91,169,527,094)

(49,682,921,740)

(140,852,448,834)

당기손익-공정가치측정금융자산관련손익, 당기손익조정접근법

0

0

0

0

0

0

0

0

0

당기손익-공정가치측정지정금융부채의 자기신용위험조정

0

0

0

0

1,672,225,108

0

1,672,225,108

1,165,575,364

2,837,800,472

기타포괄손익-공정가치측정채무증권평가손익

0

0

0

0

(1,368,126,420,502)

0

(1,368,126,420,502)

(725,538,670,434)

(2,093,665,090,936)

기타포괄손익-공정가치측정지분증권관련손익

기타포괄손익-공정가치측정지분증권평가손익

0

0

0

0

20,683,670,878

0

20,683,670,878

14,298,681,559

34,982,352,437

기타포괄손익-공정가치측정지분증권관련손익 합계

0

0

0

0

20,683,670,878

0

20,683,670,878

14,298,681,559

34,982,352,437

지분법자본변동

지분법자본변동

0

0

0

0

795,611,586

0

795,611,586

552,176,851

1,347,788,437

해외사업장환산

0

0

0

0

730,453,769

0

730,453,769

217,253,066

947,706,835

위험회피목적파생상품평가손익

0

0

0

0

(83,568,645,636)

0

(83,568,645,636)

(44,350,957,980)

(127,919,603,616)

확정급여제도의재측정요소

0

0

0

0

8,717,062,300

0

8,717,062,300

5,242,274,686

13,959,336,986

재평가잉여금

0

0

0

0

4,899,138,942

0

4,899,138,942

(3,110,943,107)

1,788,195,835

총기타포괄손익

0

0

0

0

460,160,002,808

0

460,160,002,808

268,711,601,984

728,871,604,792

총포괄손익

0

0

0

0

460,160,002,808

1,391,722,307,804

1,851,882,310,612

1,010,329,336,979

2,862,211,647,591

소유주와의 거래

연차배당

0

0

0

0

0

(26,406,266,670)

(26,406,266,670)

(50,865,013,080)

(77,271,279,750)

유상증자

0

0

0

0

0

0

0

0

0

자기주식 거래에 따른 증가(감소)

자기주식의 취득

0

0

0

(182,890,217,700)

0

0

(182,890,217,700)

0

(182,890,217,700)

자기주식의 처분 및 발행

0

0

0

0

0

0

0

0

0

자기주식 소각

0

0

0

149,841,022,100

0

(149,841,022,100)

0

0

0

자기주식 거래에 따른 증가(감소) 합계

0

0

0

(33,049,195,600)

0

(149,841,022,100)

(182,890,217,700)

0

(182,890,217,700)

신종자본증권발행

0

175,264,988,161

0

0

0

0

175,264,988,161

0

175,264,988,161

신종자본증권배당

0

0

0

0

0

(25,460,645,161)

(25,460,645,161)

0

(25,460,645,161)

종속기업 신종자본증권 발행

0

0

0

0

0

0

0

129,115,500,000

129,115,500,000

종속기업 신종자본증권 배당

0

0

0

0

0

0

0

(18,490,458,319)

(18,490,458,319)

종속기업 신종자본증권 상환

0

0

0

0

0

0

0

0

0

종속기업 전환상환우선주 상환

0

0

0

0

0

0

0

0

0

주식기준보상거래에 따른 증가(감소)

0

0

6,572,668

(2,086,347,947)

0

0

(2,079,775,279)

0

(2,079,775,279)

연결실체내 자본거래

0

0

0

(22,547,875,628)

0

0

(22,547,875,628)

(310,631,730,056)

(333,179,605,684)

기타포괄손익의 자본내 대체

0

0

0

0

0

0

0

0

0

주식발행초과금의 이익잉여금 전입

0

0

(600,000,000,000)

0

0

600,000,000,000

0

0

0

연결범위의 변동

0

0

0

0

0

0

0

71,000,000

71,000,000

기타변동

기타변동 합계

0

0

0

(5,056,106)

0

0

(5,056,106)

0

(5,056,106)

2022.12.31 (기말자본)

71,442,909,000

593,198,566,161

63,236,378,044

13,236,387,265

120,980,072,540

4,081,877,176,292

4,943,971,489,302

3,597,999,305,548

8,541,970,794,850

2023.01.01 (기초자본)

71,442,909,000

593,198,566,161

63,236,378,044

13,236,387,265

120,980,072,540

4,081,877,176,292

4,943,971,489,302

3,597,999,305,548

8,541,970,794,850

회계기준 변경에 따른 변동효과

0

0

0

0

(13,898,413,600)

13,898,413,600

0

0

0

기초자본(수정 후)

71,442,909,000

593,198,566,161

63,236,378,044

13,236,387,265

107,081,658,940

4,095,775,589,892

4,943,971,489,302

3,597,999,305,548

8,541,970,794,850

자본의 변동

포괄손익

당기순이익(손실)

0

0

0

0

0

2,041,748,863,339

2,041,748,863,339

83,627,720,094

2,125,376,583,433

기타포괄손익

보험계약관련금융손익

0

0

0

0

(1,263,324,514,720)

0

(1,263,324,514,720)

0

(1,263,324,514,720)

재보험계약관련금융손익

0

0

0

0

85,457,738,393

0

85,457,738,393

0

85,457,738,393

당기손익-공정가치측정금융자산관련손익, 당기손익조정접근법

0

0

0

0

0

0

0

0

0

당기손익-공정가치측정지정금융부채의 자기신용위험조정

0

0

0

0

(1,708,805,237)

0

(1,708,805,237)

(34,944,697)

(1,743,749,934)

기타포괄손익-공정가치측정채무증권평가손익

0

0

0

0

1,130,688,165,953

0

1,130,688,165,953

4,709,168,749

1,135,397,334,702

기타포괄손익-공정가치측정지분증권관련손익

기타포괄손익-공정가치측정지분증권평가손익

0

0

0

0

29,418,567,630

0

29,418,567,630

(728,879,183)

28,689,688,447

기타포괄손익-공정가치측정지분증권관련손익 합계

0

0

0

0

29,418,567,630

0

29,418,567,630

(728,879,183)

28,689,688,447

지분법자본변동

지분법자본변동

0

0

0

0

(1,419,798,123)

0

(1,419,798,123)

38,950,481

(1,380,847,642)

해외사업장환산

0

0

0

0

927,380,104

0

927,380,104

1,923,554,540

2,850,934,644

위험회피목적파생상품평가손익

0

0

0

0

297,002,758,475

0

297,002,758,475

0

297,002,758,475

확정급여제도의재측정요소

0

0

0

0

(10,195,477,037)

0

(10,195,477,037)

(626,438,770)

(10,821,915,807)

재평가잉여금

0

0

0

0

0

0

0

0

0

총기타포괄손익

0

0

0

0

266,846,015,438

0

266,846,015,438

5,281,411,120

272,127,426,558

총포괄손익

0

0

0

0

266,846,015,438

2,041,748,863,339

2,308,594,878,777

88,909,131,214

2,397,504,009,991

소유주와의 거래

연차배당

0

0

0

0

0

(12,720,282,750)

(12,720,282,750)

(30,764,909,700)

(43,485,192,450)

유상증자

41,651,018,000

0

2,216,716,693,313

0

0

0

2,258,367,711,313

0

2,258,367,711,313

자기주식 거래에 따른 증가(감소)

자기주식의 취득

0

0

0

(672,160,023,343)

0

0

(672,160,023,343)

0

(672,160,023,343)

자기주식의 처분 및 발행

0

0

0

21,772,800

0

0

21,772,800

0

21,772,800

자기주식 소각

0

0

0

300,067,036,350

0

(300,067,036,350)

0

0

0

자기주식 거래에 따른 증가(감소) 합계

0

0

0

(372,071,214,193)

0

(300,067,036,350)

(672,138,250,543)

0

(672,138,250,543)

신종자본증권발행

0

0

0

0

0

0

0

0

0

신종자본증권배당

0

0

0

0

0

(26,528,000,000)

(26,528,000,000)

0

(26,528,000,000)

종속기업 신종자본증권 발행

0

0

0

0

0

0

0

0

0

종속기업 신종자본증권 배당

0

0

0

0

0

0

0

(20,194,304,007)

(20,194,304,007)

종속기업 신종자본증권 상환

0

0

0

0

0

0

0

0

0

종속기업 전환상환우선주 상환

0

0

0

0

0

0

0

0

0

주식기준보상거래에 따른 증가(감소)

0

0

141,266,870

(4,217,197,300)

0

0

(4,075,930,430)

0

(4,075,930,430)

연결실체내 자본거래

0

0

(4,739,361,131)

949,592,281,516

178,819,488,720

(337,273,083,044)

786,399,326,061

(3,120,748,767,802)

(2,334,349,441,741)

기타포괄손익의 자본내 대체

0

0

0

0

281,742,984

(281,742,984)

0

0

0

주식발행초과금의 이익잉여금 전입

0

0

(2,150,000,000,000)

0

0

2,150,000,000,000

0

0

0

연결범위의 변동

0

0

0

0

0

0

0

77,200,000

77,200,000

기타변동

기타변동 합계

0

9,189,843

0

27,279,105

0

0

36,468,948

0

36,468,948

2023.12.31 (기말자본)

113,093,927,000

593,207,756,004

125,354,977,096

586,567,536,393

553,028,906,082

7,610,654,308,103

9,581,907,410,678

515,277,655,253

10,097,185,065,931

주) 제12기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1104호에 따라 작성되었습니다.

2-4. 연결 현금흐름표

연결 현금흐름표

제 14 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지

제 13 기 2022.01.01 부터 2022.12.31 까지

제 12 기 2021.01.01 부터 2021.12.31 까지

(단위 : 원)

제 14 기

제 13 기

제 12 기

영업활동현금흐름

영업활동순현금흐름

(1,271,036,485,179)

7,926,594,322,418

(1,923,739,000,723)

영업에서 창출된 현금흐름

(2,604,410,520,964)

6,671,162,199,284

(2,712,735,287,481)

당기순이익(손실)

2,125,376,583,433

2,133,340,042,799

1,383,247,331,375

비현금항목 가감

(2,474,752,060,565)

(2,443,538,320,337)

2,059,580,080,274

보험계약부채 전입액(환입액)

0

0

2,064,744,441,121

신계약비상각비

0

0

1,080,697,241,268

보험계약수익

(8,369,737,816,337)

(7,765,359,188,264)

0

재보험계약수익

(338,396,222,723)

(404,244,534,444)

0

보험계약비용

6,217,470,046,479

6,013,373,230,499

0

재보험계약비용

726,081,922,453

451,726,630,783

0

보험금융손익

648,062,499,298

576,479,950,319

0

이자수익에 대한 조정

(3,955,558,064,845)

(2,990,346,521,662)

(1,956,102,904,341)

이자비용에 대한 조정

1,853,982,680,075

984,917,321,489

474,086,730,672

배당수익에 대한 조정

(63,792,174,945)

(80,908,107,903)

(69,468,971,366)

당기손익-공정가치측정금융상품평가손익

(403,390,643,468)

5,419,833,188

45,140,097,496

당기손익-공정가치측정금융상품처분손익

0

(2,852,794,106)

27,088,049,729

기타포괄손익-공정가치측정금융자산처분손익

3,850,364,772

79,016,678,839

(10,622,422,451)

기타포괄손익-공정가치측정금융상품 기대신용손실전입액

87,653,284,988

31,290,373,648

20,013,017,495

위험회피목적파생상품평가손익

14,086,480,174

32,876,758,627

102,619,024,156

위험회피목적파생상품거래손익

18,642,070,748

92,034,337,291

44,133,202,241

대손상각비 조정

177,858,587,843

55,578,156,958

60,528,339,443

외화환산손익

(53,008,659,218)

(390,589,179,882)

(495,950,386,476)

외화거래손익

522,347,480

(11,404,151,787)

56,644,762,216

충당부채의 조정

(11,457,180,593)

8,195,935,990

4,622,278,528

퇴직급여 조정

11,388,274,279

15,060,674,214

16,134,849,379

감가상각비에 대한 조정

71,646,159,802

74,273,819,187

69,040,655,924

법인세비용 조정

725,712,556,998

778,023,439,643

520,014,551,560

무형자산상각비에 대한 조정

15,138,609,412

14,415,378,864

78,314,627,330

유형자산처분손익

97,429,453

15,539,255

(4,768,526,425)

무형자산손상차손환입

(1,750,000)

(612,261,770)

(77,285,660)

무형자산처분손익

3,839,910

6,600,000

379,250

투자부동산손상차손환입

72,579,829,424

3,952,169,791

421,884,104

투자부동산처분손익

(79,143,216)

0

0

종속기업, 공동기업, 및 관계기업에 대한 투자지분의 처분이익(손실)에 대한 조정

52,010,192,909

(1,888,099,904)

(65,634,916,684)

매각예정비유동관련처분손익

(5,430,253,849)

0

0

기타영업손익

29,312,672,132

(11,990,309,200)

(4,195,188,555)

매각예정비유동자산손상차손

0

0

2,156,550,320

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동

(2,255,035,043,832)

6,981,360,476,822

(6,155,562,699,130)

예치금의 감소(증가)

(82,955,172,253)

417,526,042,851

(1,423,851,539,554)

당기손익-공정가치측정금융자산의 감소(증가) - 영업활동

(9,673,594,006,477)

(5,737,180,657,027)

(2,191,821,167,676)

상각후원가측정금융자산의 감소(증가) - 영업활동

(2,304,168,246,609)

(996,304,864,458)

(4,770,220,214,326)

리스자산의 감소(증가)

3,157,267,486

(281,280,807,958)

(336,114,589,199)

미상각신계약비의 감소(증가)

0

0

(1,181,638,818,832)

기타자산의 감소(증가)

(155,393,594,794)

137,727,612,332

(280,396,709,067)

보험계약자산부채

2,360,034,735,712

2,651,572,363,185

0

재보험계약자산부채

(183,921,912,566)

(213,091,018,058)

0

예수부채의 증가(감소)

2,667,895,041,007

6,231,471,978,377

577,765,384,671

당기손익-공정가치측정금융부채의 증가(감소) - 영업활동

4,733,014,149,919

4,776,200,038,069

3,203,189,580,426

순확정급여부채 증가(감소)

(15,757,282,495)

(21,798,378,730)

(30,639,110,524)

기타부채의 증가(감소)

398,847,658,135

16,518,168,239

278,164,484,951

매각예정비유동순자산의 감소(증가)

(2,193,680,897)

0

0

이자수취

3,635,920,706,154

2,869,829,743,568

1,758,198,940,830

이자지급

(1,750,670,088,443)

(982,600,188,681)

(492,489,395,369)

배당금수취

59,348,698,269

80,358,849,867

68,565,702,909

법인세납부(환급)

(611,225,280,195)

(712,156,281,620)

(545,278,961,612)

투자활동현금흐름

투자활동순현금흐름

(2,700,422,312,242)

(6,220,025,181,122)

(3,832,155,982,285)

당기손익-공정가치금융자산의처분 - 투자활동

0

14,164,914,387

2,964,147,053,127

기타포괄손익-공정가치측정금융자산의처분

8,348,345,357,997

10,872,859,358,979

1,948,898,868,347

유형자산의 처분

266,148,133

119,971,426

2,022,357,455

투자부동산의 처분

841,413,190

0

24,898,581,599

무형자산의 처분

282,880,000

350,000,000

549,628,750

관계기업투자자산의 처분

383,584,528,592

82,935,012,538

173,097,823,939

관계기업으로부터의 배당금 수취

45,776,847,907

35,809,401,275

67,327,512,019

임차보증금의 감소

13,617,852,400

2,794,943,950

7,510,745,950

위험회피파생상품의 정산

(46,239,939,187)

(119,466,534,185)

19,729,186,847

당기손익-공정가치금융자산의취득 - 투자활동

0

0

(3,283,541,003,197)

기타포괄손익-공정가치측정금융자산의취득

(11,169,807,881,565)

(16,514,551,989,056)

(5,401,776,382,710)

유형자산의 취득

(43,347,997,296)

(53,381,107,306)

(30,768,245,924)

투자부동산의 취득

0

(311,486,000,000)

0

무형자산의 취득

(10,494,362,929)

(28,257,194,330)

(10,359,425,047)

관계기업투자자산의 취득

(528,231,951,506)

(209,273,205,755)

(140,155,476,531)

보증금의 증가

(7,251,492,952)

(2,985,013,646)

(4,360,037,710)

종속기업 변동에 따른 순현금흐름

901,238,770,960

11,041,420,542

(169,377,169,199)

예치금의 감소(증가)

(589,002,485,986)

(699,159,941)

0

재무활동현금흐름

재무활동순현금흐름

2,261,788,801,965

77,877,241,251

6,283,900,523,184

차입금의 순증감

3,062,401,845,313

609,266,995,219

7,166,477,474,972

신종자본증권의 발행

9,189,843

175,264,988,161

149,319,360,000

종속기업 신종자본증권 발행

0

329,115,500,000

114,964,402,000

임대보증금의 증가

3,102,342,698

1,858,433,000

1,977,251,000

자기주식의 처분 및 발행 현금흐름

21,707,513

0

0

종속기업 자기주식 처분

0

10,043,301

0

비지배지분의 순증감

0

355,000,000

0

임대보증금의 감소

(314,329,000)

(2,523,289,900)

(5,187,740,863)

지배기업 자기주식 취득

(671,968,514,793)

(182,890,217,700)

(124,195,455,500)

종속기업 자기주식 취득

(118,706,641)

(333,188,504,844)

(512,955,288,847)

종속기업 유상증자 비용

0

0

(96,000,000)

리스부채의 지급

(42,178,781,295)

(42,698,781,873)

(40,307,497,635)

종속기업 전환상환우선주 전환

0

0

(9,767,812)

종속기업 신종자본증권 상환

0

0

(20,000,000,000)

종속기업 전환상환우선주 상환

0

(354,469,846,420)

(132,612,342,330)

신종자본증권의 배당

(26,528,000,000)

(24,416,000,000)

(13,175,000,000)

종속기업 신종자본증권 배당

(20,066,886,425)

(19,319,033,053)

(13,881,300,000)

지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 소유지분의 변동으로 인한 지급

(440,883,874)

0

0

배당금지급

(40,345,051,935)

(62,781,044,640)

(286,417,571,801)

종속기업 주식기준보상

0

(15,707,000,000)

0

자기주식 소각 수수료 및 신주발행비

(1,785,129,439)

0

0

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과

8,370,423,654

38,710,754,464

7,565,997,884

매각예정으로 분류된 비유동자산 또는 처분자산집단 및 중단영업의 대체

0

(11,090,171,539)

0

매각예정으로 분류된 비유동자산 또는 처분자산집단 및 중단영업의 처분

37,960,470,000

0

0

현금및현금성자산의순증가(감소)

(1,663,339,101,802)

1,812,066,965,472

535,571,538,060

기초현금및현금성자산

3,655,406,354,088

1,843,339,388,616

1,307,767,850,556

기말현금및현금성자산

1,992,067,252,286

3,655,406,354,088

1,843,339,388,616

주) 제12기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1104호에 따라 작성되었습니다.

3. 연결재무제표 주석

제14(당)기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지

제13(전)기 2022년 1월 1일부터 2022년 12월 31일까지

주식회사 메리츠금융지주와 그 종속기업

1. 회사의 개요기업회계기준서 제1110호에 의한 지배회사인 주식회사 메리츠금융지주(이하 "지배기업")와 연결대상 종속기업(이하 지배기업과 연결대상 종속기업을 일괄하여 "연결기업")의 개요는 다음과 같습니다.1-1 지배기업의 개요지배기업은 자회사의 지배 내지 경영관리 등을 주된 사업목적으로 2011년 3월 25일 메리츠화재해상보험㈜에서 인적분할하여 설립되었으며, 2011년 5월 13일에 한국거래소에 상장되었습니다. 지배기업의 본점은 서울시 강남구 강남대로 382에 소재하고있으며, 보고기간종료일 현재 발행한 주식수는 보통주 203,372,114주(소각 주식수 제외)이며, 당해 자본금은 113,094백만원입니다.

당기말 현재 지배기업의 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명
소유주식수(주)
지분율(%)

조정호 외 8인(특수관계인)
98,298,955
48.33

메리츠금융지주(자기주식)
13,469,092
6.62

기타
91,604,067
45.05

합 계
203,372,114
100.00

1-2 연결대상 종속기업의 개요1-2-1 당기말 현재 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

지배기업
종속기업
지분율(%)
소재지
업종

㈜메리츠금융지주

메리츠화재해상보험㈜
100.00
한국
보험업

메리츠증권㈜
100.00
한국
금융투자업

메리츠대체투자운용㈜
100.00
한국
전문사모집합투자업

AIP Euro Green 일반사모부동산신탁 8호
100.00
한국
투자펀드

키움마일스톤US전문투자형사모부동산투자신탁제18호
100.00
한국
투자펀드

이지스글로벌일반사모부동산투자신탁301호
100.00
한국
투자펀드

이지스글로벌일반사모부동산투자신탁434호
100.00
한국
투자펀드

이지스글로벌일반사모부동산투자신탁461호
100.00
한국
투자펀드

이지스미국일반사모부동산투자신탁266호
100.00
한국
투자펀드

이지스미국일반사모부동산투자신탁292호
100.00
한국
투자펀드

이지스글로벌일반사모부동산투자신탁530호
100.00
한국
투자펀드

유나이티드파트너스일반사모부동산투자신탁글로벌제6호
100.00
한국
투자펀드

메리츠일반사모부동산투자신탁20호(주1)
33.25
한국
투자펀드

메리츠일반사모부동산투자신탁21호(주1)
30.00
한국
투자펀드

피아이에이일반사모부동산투자신탁제6-1호
100.00
한국
투자펀드

피아이에이일반사모부동산투자신탁제6-2호
100.00
한국
투자펀드

에코데이지(주3)
-
한국
자산유동화

디케이프로젝트제사차(주3)
-
한국
자산유동화

피에스에이뷰티테크사모투자합자회사
99.50
한국
투자펀드

뷰티테크유한회사
100.00
한국
SPC

신광교테라제일차(주3,4)
-
한국
자산유동화

메리츠화재해상보험
㈜

PT.MERITZ KORINDO INSURANCE
51.00
인도네시아
보험업

메리츠-바이오디자이너스투자조합1호
99.00
한국
투자펀드

JR전문투자형사모부동산투자신탁9-1호1종[재간접형]
71.42
한국
투자펀드

씨엘공모주전문투자형사모투자신탁1호
97.34
한국
투자펀드

BKPL사모13호(IPO펀드)
99.75
한국
투자펀드

타이거대체선순위대출일반사모부동산투자신탁1호(1종)
99.67
한국
투자펀드

KCGI코리아증권자투자신탁1호[채권]C-2(주2)
100.00
한국
투자펀드

KCGI차이나증권투자신탁[주식]종류CI(주2)
100.00
한국
투자펀드

썬앤트리공모주일반사모투자신탁1호
100.00
한국
투자펀드

메리츠일반사모부동산투자신탁19호
75.00
한국
투자펀드

하이즈에셋IPO일반사모투자신탁2호
100.00
한국
투자펀드

JB 공모주 전문투자형 사모투자신탁 제3호
99.69
한국
투자펀드

PTR미국NASDAQ100코어전문투자형사모투자신탁1호
96.86
한국
투자펀드

파인스트리트아시아인프라일반사모특별자산투자신탁1-2호
100.00
한국
투자펀드

케이클라비스공모주일반사모증권투자신탁제2호
100.00
한국
투자펀드

트리니티유니콘공모주일반사모투자신탁1호
100.00
한국
투자펀드

알파선순위대출일반사모부동산투자신탁1호
99.50
한국
투자펀드

트러스타공모주일반사모1호
99.83
한국
투자펀드

트러스타공모주일반사모4호(주2)
99.91
한국
투자펀드

SARAM4.0 일반사모투자신탁 제1호 CLASS I
83.30
한국
투자펀드

SARAM4.0 엔터프라이즈일반사모투자신탁 C-S
77.48
한국
투자펀드

벨에포크오퍼튜니티M1제1호
98.05
한국
투자펀드

브이아이MF일반사모증권투자신탁1호[채권]
99.92
한국
투자펀드

키움프런티어일반사모증권투자신탁제20호[채권]
99.80
한국
투자펀드

한강국내일반사모혼합자산투자신탁1호
100.00
한국
투자펀드

메리츠일반사모부동산투자신탁31호
100.00
한국
투자펀드

메리츠증권
㈜

메리츠캐피탈㈜
100.00
한국
금융업

아이트러스트일반사모증권투자신탁3호(주2)
100.00
한국
투자펀드

두나미스하이일드일반사모투자신탁제1호
98.81
한국
투자펀드

멜론공모주일반사모투자신탁1호
91.98
한국
투자펀드

브레인코스닥벤처일반사모2호C-I
100.00
한국
투자펀드

머큐리코스닥벤처일반사모증권투자신탁제2호
97.38
한국
투자펀드

글로벌원코스닥벤처일반사모투자신탁1호(주2)
97.05
한국
투자펀드

W코스닥벤처(M)일반사모투자신탁제2호
99.98
한국
투자펀드

IPARTNERS Prime 전문투자형 사모투자신탁10호(모펀드)
69.21
한국
투자펀드

IPARTNERS Prime 전문투자형 사모투자신탁10호 C(자펀드)
71.35
한국
투자펀드

타이거대체전문투자형사모부동산투자신탁31호[재간접형]
100.00
한국
투자펀드

엘엑스 LQ Ⅰ 전문투자형사모투자신탁1호
100.00
한국
투자펀드

블리츠하이일드MGreen일반사모투자신탁2호(주2)
100.00
한국
투자펀드

모루장인IPO일반사모투자신탁제2호
68.36
한국
투자펀드

문채이스Galilei공모주하이일드일반사모투자신탁1호
100.00
한국
투자펀드

타이거대체공모주전문투자형사모투자신탁17호
94.88
한국
투자펀드

APEX하이일드공모주일반사모투자신탁1호(주2)
100.00
한국
투자펀드

케이핀공모주일반사모투자신탁제2호(주2)
100.00
한국
투자펀드

루트엔글로벌하이일드일반사모투자신탁제3호
100.00
한국
투자펀드

제이피전문투자형사모혼합자산투자신탁12호
86.23
한국
투자펀드

루트엔밸류업일반사모투자신탁제1호
100.00
한국
투자펀드

프라핏Reach-Rich공모주플러스일반사모투자신탁
100.00
한국
투자펀드

W코스닥벤처(M)일반사모투자신탁제4호
100.00
한국
투자펀드

아이트러스트Active하이일드일반사모증권투자신탁6호
100.00
한국
투자펀드

KAAM하이일드일반사모증권투자신탁제2호
100.00
한국
투자펀드

APEX코스닥벤처일반사모투자신탁1호(주2)
61.70
한국
투자펀드

칸서스공모주일반사모투자신탁(혼합자산)(주2)
100.00
한국
투자펀드

프라핏Reach-Rich하이일드일반사모투자신탁제3호
100.00
한국
투자펀드

엘엑스 LQ Ⅲ 코스닥벤처전문투자형사모투자신탁1호A
99.97
한국
투자펀드

베스타스일반사모부동산투자신탁제69-2호(재간접형)
100.00
한국
투자펀드

두나미스공모주일반사모투자신탁제2호
100.00
한국
투자펀드

아이트러스트ActiveIPO일반사모투자신탁5호
100.00
한국
투자펀드

코레이트공모주M일반사모증권투자신탁1호
100.00
한국
투자펀드

제이피일반사모투자신탁14호(주2)
99.63
한국
투자펀드

한국채권스마트하이일드일반사모투자신탁1호[채권혼합]
100.00
한국
투자펀드

KAAM Multi Strategy 일반사모투자신탁제2호
99.91
한국
투자펀드

람다메자닌포커스일반사모투자신탁제1호
100.00
한국
투자펀드

W하이일드공모주일반사모투자신탁3호
99.48
한국
투자펀드

케이에스하이일드일반사모투자신탁제2호
100.00
한국
투자펀드

페어웨이공모주일반사모투자신탁1호
99.21
한국
투자펀드

엘엑스 IPO Opportunity 일반사모투자신탁2호
98.77
한국
투자펀드

더글로벌일반사모투자신탁4호
100.00
한국
투자펀드

혁신IB플랜A공모주일반사모투자신탁
92.27
한국
투자펀드

문채이스RICH공모주일반사모투자신탁제1호
99.70
한국
투자펀드

SH IPO일반사모투자신탁제1호(적격)
63.91
한국
투자펀드

원에이츠공모주일반사모투자신탁제1호
97.57
한국
투자펀드

문채이스RICH재간접형공모주일반사모투자신탁제1호
98.62
한국
투자펀드

지투지공모주기관전용사모투자합자회사
70.33
한국
투자펀드

한국대안투자스마트교육일반사모투자1호
99.32
한국
투자펀드

INMARK영국일반사모부동산투자신탁제19-1호
100.00
한국
투자펀드

제네시스북미업스트림기업1호 사모투자합자회사
99.60
한국
투자펀드

제네시스업스트림유한회사
100.00
한국
투자펀드

GM Presidio, LLC
100.00
미국
투자펀드

Presidio Co-Investors A LLC
100.00
미국
투자펀드

Southlake Indiana LLC
100.00
미국
투자펀드

Southlake Mall
100.00
미국
투자펀드

마일스톤인도일반사모부동산투자유한회사(주2)
100.00
한국
투자펀드

삼천리미드스트림일반사모투자신탁제8호[특별자산]
100.00
한국
투자펀드

이지스미국일반사모부동산투자신탁401호
100.00
한국
투자펀드

AIP에너지인프라일반사모특별자산투자신탁3호
100.00
한국
투자펀드

유진글로벌일반사모부동산투자신탁1호
100.00
한국
투자펀드

Lyric REIT LLC
100.00
미국

투자펀드

Lyric Joint Venture LLC
97.00
미국
부동산 임대업

Lyric Property Owner LLC
100.00

미국

투자펀드

스프랏글로벌신재생일반사모투자신탁제1호
94.60
한국
투자펀드

마일스톤일반사모부동산투자신탁15호
100.00
한국
투자펀드

마일스톤센트럴일반사모투자신탁
100.00
한국
투자펀드

키파스코스닥벤처일반사모투자신탁제1호
98.76
한국
투자펀드

마일스톤일반사모부동산투자신탁16호
100.00
한국
투자펀드

마일스톤하버이스트일반사모투자신탁
100.00
한국
투자펀드

삼천리미드스트림일반사모투자신탁제9호[특별자산]
100.00
한국
투자펀드

스틱유진스타사모투자합자회사
99.83
한국
투자펀드

스틱유진스타홀딩스
100.00
한국

자산유동화 SPC

마데이라제1호사모투자합자회사
92.02
한국
투자펀드

에이아이파트너스업스트림일반투자형사모특별자산투자신탁2호
100.00
한국
투자펀드

제네시스북미업스트림기업2호사모투자합자회사
99.55
한국
투자펀드

Genesis Upstream 2 LLC
100.00
한국
투자펀드

엑셀시아캔디엑스사모투자합자회사
99.99
한국
투자펀드

캔디엑스홀딩스
74.14
한국
투자펀드

사우스레이크제일차(주3)
-
한국

자산유동화 SPC

엠씨비에이치제일차(주3)
-
한국

자산유동화 SPC

메이플베이(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

쥐피아이제육차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

해유동제이차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

시그너스제이차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

메리밀라노(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

에스엘티신화(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

케이에스엘제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

그래스랜즈제이차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

지엠더원(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

케이에스엘제이차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

비엔나로즈(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

지엠뉴욕제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

세인트루이스(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

쥐피아이제십오차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

에코그란데(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

쥐피아이제십칠차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

스카이캐슬제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

쥐피아이제십구차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

엠성내동제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

에이치디비에이제삼차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

서초테라스힐제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

에스코퍼제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

카탈리스트제이차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

지에이치불당제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

프로젝트쌍촌(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

그레이트역삼제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

헤리스빌제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

카발리제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

그레이트대치제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

스마트합천제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

용산프로젝트제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

코스모조이(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

감마스토리제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

스타크제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

트리스제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

미디어그로쓰캐피탈제1호(주3)
-
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자산유동화 SPC

제이디울산제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

장암주택개발(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

나이스선화제이차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

에스엘티뉴욕제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

스마트논현제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

쥐피아이제이십삼차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

쥐피아이제이십차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

그레이트왕산제삼차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

나이스수성제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

세교테라(주3)
-
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자산유동화 SPC

나이스수표제이차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

비크블루제오차(주3)
-
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자산유동화 SPC

그레이트울산역제일차(주3)
-
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자산유동화 SPC

더퍼스트지엠제삼십이차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

그레이트인덕원제일차(주3)
-
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자산유동화 SPC

에스엘티파주(주3)
-
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자산유동화 SPC

지에스제오차(주3)
-
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자산유동화 SPC

에이아이에스독일제일차(주3)
-
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자산유동화 SPC

학산캐슬제일차(주3)
-
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자산유동화 SPC

네오라온(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

네오아이디티(주3)
-
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자산유동화 SPC

그레이트평택고덕제일차(주3)
-
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자산유동화 SPC

비크블루제육차(주3)
-
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자산유동화 SPC

유포리아제칠차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

마운트아크로(주3)
-
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자산유동화 SPC

제이에코컴퍼니(주3)
-
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자산유동화 SPC

광주농성제일차(주3)
-
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자산유동화 SPC

엠비에스제일차(주3)
-
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자산유동화 SPC

올타임하이(주3)
-
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자산유동화 SPC

뉴라이징레드(주3)
-
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자산유동화 SPC

마인드유틸리티(주3)
-
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자산유동화 SPC

제로포자양제일차(주3)
-
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부민메트로(주3)
-
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자산유동화 SPC

업라이징블루(주3)
-
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업라이징레드(주3)
-
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자산유동화 SPC

스마트플러스제삼차(주3)
-
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가라사니제칠차(주3)
-
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자산유동화 SPC

스마트피에프제일차(주3)
-
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리브라제일차(주3)
-
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에스엘티괴정(주3)
-
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자산유동화 SPC

마운트시티스케이프(주3)
-
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로즈힐스제일차(주3)
-
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메릴랜드(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

콜롬비아(주3)
-
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엠티제이제일차(주3)
-
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암스트롱(주3)
-
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마인드스탠스(주3)
-
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그레이트신광교제일차(주3)
-
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쌍령파크제일차(주3)
-
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에코시그니처(주3)
-
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여주삼교제일차(주3)
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루미너스양주제일차(주3)
-
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티에스알와이일차(주3)
-
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에스엘티장항중채제일차(주3)
-
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카스타드제일차(주3)
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플루아이제일차(주3)
-
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에코컨티넨탈(주3)
-
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자산유동화 SPC

스마트오산양산제일차(주3)
-
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칼디아제일차(주3)
-
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자산유동화 SPC

아몬드골드(주3)
-
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유포리아제구차(주3)
-
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자산유동화 SPC

유포리아제십차(주3)
-
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자산유동화 SPC

밸류스타제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

나인문제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

엠제이베스트제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

그레이트엠디제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

프로젝트갈매(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

에스엘티안산제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

에스엘티안산제이차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

에너지인프라제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

피아민트제이차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

피아민트제일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

유포리아제십일차(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

메리츠오토제구차유동화전문회사(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

메리츠오토제십차유동화전문회사(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

메리츠오토제십일차유동화전문회사(주3)
-
한국
자산유동화 SPC

(주1) 지분율이 50% 미만이나 종속기업이 업무집행사원 또는 집합투자기구로 관련활동을 지시할 수 있는 힘이 있고, 변동이익에 유의적으로 노출되어 있으며, 이익에 영향을 줄 수 있도록 힘을 사용할 능력이 있으므로 연결범위에 포함하였습니다.(주2) 당기 중 수익증권의 명칭이 '메리츠코리아증권자투자신탁1호[채권]C-2'에서 'KCGI코리아증권자투자신탁1호[채권]C-2'로, '메리츠차이나증권투자신탁[주식]종류CI'에서 'KCGI차이나증권투자신탁[주식]종류CI'로, '트러스타공모주하이일드일반사모투자신탁제1호'에서 '트러스타공모주일반사모4호'로, '아이트러스트Active하이일드일반사모증권투자신탁제3호'에서 '아이트러스트일반사모증권투자신탁3호'로, '글로벌원코스닥벤처전문투자형사모투자신탁1호'에서 '글로벌원코스닥벤처일반사모투자신탁1호'로, '라이언Blue하이일드일반사모투자신탁제3호'에서 '블리츠하이일드MGreen일반사모투자신탁2호'로, 'INMARK 必 하이일드공모주일반사모투자신탁'에서 'APEX하이일드공모주일반사모투자신탁1호'로, '케이핀공모주하이일드일반사모투자신탁제2호'에서 '케이핀공모주일반사모투자신탁제2호'로, 'INMARK 必 코스닥벤처일반사모투자신탁'에서 'APEX코스닥벤처일반사모투자신탁1호'로, '제이피하이일드사모투자신탁14호'에서 '제이피일반사모투자신탁14호'로, '마일스톤인도전문투자형사모부동산투자유한회사'에서 '마일스톤인도일반사모부동산투자유한회사'로, '칸서스공모주하이일드일반사모증권투자신탁(채권혼합)'에서 '칸서스공모주일반사모투자신탁(혼합자산)'으로 변경되었습니다.(주3) 자산유동화를 위한 구조화기업으로 소유지분율이 과반수 미만이나 연결기업이 해당 기업에 대한 실질적인 힘과 변동이익에 노출되어 있으므로 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다.(주4) 당기 중 메리츠증권㈜의 연결대상에서 제외 되었으나, 연결기업이 해당 기업에 대한 실질적인 힘과 변동이익에 노출되어 있으므로 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다.

1-2-2 당기말 및 전기말 현재 연결대상 주요 종속기업의 요약연결재무상태표와 당기 및 전기의 요약연결손익계산서는 다음과 같습니다.

<당기말 및 당기>
(단위 : 백만원)

기업명
자 산
부 채
자 본
영업수익
당기순이익

메리츠화재해상보험㈜
39,525,209
34,046,676
5,478,533
10,933,502
1,567,162

메리츠증권㈜
63,629,088
57,530,695
6,098,393
47,448,296
589,966

메리츠자산운용㈜
-
-
-
7,751
1,247

메리츠대체투자운용㈜
23,633
6,182
17,451
8,387
2,084

<전기말 및 전기>
(단위 : 백만원)

기업명
자 산
부 채
자 본
영업수익
당기순손익

메리츠화재해상보험㈜
32,387,945
28,721,486
3,666,459
9,678,665
1,257,223

메리츠증권㈜
56,452,695
50,760,761
5,691,934
57,037,591
828,095

메리츠자산운용㈜
68,953
34,688
34,265
14,161
(1,862)

메리츠대체투자운용㈜
21,185
5,817
15,368
8,189
2,262

1-2-3 당기 중 연결재무제표에 신규로 포함된 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

기업명
사 유

피에스에이뷰티테크사모투자합자회사
신규 지분 투자 및 지분율 증가, 또는 구조화기업으로 피투자자의 관련활동에대한 힘, 변동이익 노출, 연결기업의 변동이익에 영향을 미치기 위해 힘을사용하는 능력을 종합적으로 고려한 결과, 지배력을 보유한다고 판단되어연결범위에 추가

제이에코컴퍼니

광주농성제일차

엠비에스제일차

올타임하이

마인드유틸리티

마일스톤일반사모부동산투자신탁16호

마일스톤하버이스트일반사모투자신탁

제로포자양제일차

신광교테라제일차

뷰티테크유한회사

메리츠오토제십차유동화전문회사

스틱유진스타사모투자합자회사

스틱유진스타홀딩스

키파스코스닥벤처일반사모투자신탁제1호

부민메트로

업라이징블루

업라이징레드

스마트플러스제삼차

가라사니제칠차

스마트피에프제일차

리브라제일차

에스엘티괴정

마운트시티스케이프

로즈힐스제일차

메릴랜드

콜롬비아

엠티제이제일차

암스트롱

마인드스탠스

그레이트신광교제일차

쌍령파크제일차

에코시그니처

여주삼교제일차

루미너스양주제일차

루미너스양주제이차

티에스알와이일차

에스엘티장항중채제일차

카스타드제일차

플루아이제일차

에코컨티넨탈

스마트오산양산제일차

칼디아제일차

삼천리미드스트림일반사모투자신탁제9호[특별자산]

아몬드블루

아몬드레드

아몬드골드

유포리아제구차

유포리아제십차

뉴라이징레드

페어웨이공모주일반사모투자신탁1호

엘엑스 IPO Opportunity 일반사모투자신탁2호

더글로벌일반사모투자신탁4호

혁신IB플랜A공모주일반사모투자신탁

문채이스RICH공모주일반사모투자신탁제1호

SH IPO일반사모투자신탁제1호(적격)

원에이츠공모주일반사모투자신탁제1호

메리츠일반사모부동산투자신탁31호

한강국내일반사모혼합자산투자신탁1호

키움프런티어일반사모증권투자신탁제20호[채권]

브이아이MF일반사모증권투자신탁1호[채권]

SARAM4.0 엔터프라이즈일반사모투자신탁 C-S

밸류스타제일차

나인문제일차

엠제이베스트제일차

마데이라제1호사모투자합자회사

그레이트엠디제일차

프로젝트갈매

에스엘티안산제일차

에스엘티안산제이차

에너지인프라제일차

에이아이파트너스업스트림일반투자형사모특별자산투자신탁2호

제네시스북미업스트림기업2호사모투자합자회사

Genesis Upstream 2 LLC

피아민트제이차

피아민트제일차

유포리아제십일차

엑셀시아캔디엑스사모투자합자회사

캔디엑스홀딩스

문채이스RICH재간접형공모주일반사모투자신탁제1호

지투지공모주기관전용사모투자합자회사

이지스글로벌일반사모부동산투자신탁530호

메리츠오토제십일차유동화전문회사

1-2-4 당기 중 연결재무제표에 제외된 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

기업명
사 유

한국투자네비게이터C-F
지분의 매각, 지분율 하락, 구조화 기업의 기초자산인 대출채권의 상환 등 거래종료로 인하여 지배력을 상실함에 따라 연결범위에서 제외

머큐리공모주전문투자형사모증권투자신탁제1호

스카이워크EXTENSION공모주일반사모제2호

쥐피아이제십이차

아오에데제일차

망고알로제일차

타임폴리오 It's Time 하이일드일반사모투자신탁(C-I)

브레인공모주하이일드일반사모투자신탁3호

올리브니스제일차

APEX Post IPO 일반사모투자신탁1호C-I

코어SPAC일반사모투자신탁2호

제이청당제일차

신광교테라제일차

코스플레이스제일차

브이아이라이트전문투자형사모투자신탁1호

BKPL사모12호(하이일드)

미래에셋고배당포커스종류형I

이스트스프링베스트그로쓰전문투자형사모2호

마크 혼합자산형 일반사모투자신탁 5호

안다어거스트일반사모증권투자신탁제1호

키움마일스톤GRMC일반사모제1호

지지일반사모공모주투자신탁제2호

타이거대체공모주하이일드전문투자형사모투자신탁10호

마운틴공모주하이일드전문투자형사모투자신탁제1호

멜론하이일드전문투자형사모투자신탁1호

블리츠하이일드MGreen일반사모투자신탁

파로스공모주하이일드전문투자형사모투자신탁4호

PTR공모주하이일드일반사모투자신탁1호[혼합채권]

테라몬스공모주일반사모투자신탁제1호[혼합자산]

KGT하이일드일반사모투자신탁제3호

아너스하이일드일반사모투자신탁제3호

에이피공모주하이일드일반사모투자신탁1호

지지일반사모하이일드투자신탁제3호

퀸즈가드하이일드일반사모투자신탁제4호

피보나치에쿼티멀티스트레티지일반사모투자신탁제1호

메테우스하이일드일반사모투자신탁제2호

아름공모주전문투자형사모증권투자신탁제3호

에스엘티장항대토제일차

에스엘티논현

엠스퀘어클라우드

클래식블루

체리블러썸제일차

우연오에스티제일차

울라프제일차

메리츠오토제팔차유동화전문회사

비크블루제팔차

송복유동화제사차

썬앤트리공모주하이일드전문사모4호

씨엘하이일드공모주전문사모2호

메리츠자산운용㈜

메리츠디엠사모특별자산투자신탁1호[채권]

메리츠베트남증권투자신탁[주식혼합]

메리츠차이나증권[주식]종류C4

메리츠샐러리맨증권자[주식-재간접형]C

메리츠샐러리맨증권자[주식-재간접형]종류C-P2

메리츠코리아스몰캡증권투자신탁CI

메리츠글로벌인프라증권자[주식]C

메리츠아시아테크놀로지증권자[주식]A

메리츠글로벌헬스케어증권투자신탁[주식]C4

메리츠더우먼증권투자회사[주식]종류CF

메리츠코리아증권자[주식혼합]종류C-P2

에스엘티양주

엠스타트제일차

에스에이치만촌제일차

릴라이언하이일드일반사모증권투자신탁제1호

엠오산제일차

스프랏하이일드일반사모투자신탁제1호

테라몬스공모주하이일드일반사모투자신탁제1호

대구본리제일차

대구본리제이차

머큐리공모주하이일드일반사모증권투자신탁6호

하이즈에셋IPO일반사모투자신탁4호

피보나치픽스드인컴멀티스트레티지일반사모투자신탁제1호

피타하이일드일반사모투자신탁제2호

르네상스하이일드일반사모투자신탁2호

람다IPO포커스일반사모투자신탁제1호

찰스턴

쥐피아이제이십이차

유포리아제육차

네오실버

에스엘티빌리브제이차

코스모포레

교보증권파워인컴솔루션일반사모투자신탁

아이트러스트일반사모증권투자신탁2호

더템페스트㈜

엠스퀘어엠포트제일차

제이에스엠제일차

아라공모주하이일드일반사모투자신탁제1호C-S

오하하이일드일반사모투자신탁제2호

광명하안티아모

보고알파플러스공모주하이일드전문투자형사모투자신탁3호

아이트러스트일반사모투자신탁7호

메테우스하이일드일반사모투자신탁제3호

코스모그린

에이치엠에스제일차

시그니처하이일드일반사모투자신탁1호

카이로스IPO하이일드일반사모투자신탁제1호

아름공모주하이일드일반사모투자신탁제2호

쥐피아이제이십일차

나이스욱수제일차

키움프런티어일반사모증권투자신탁제22호[채권]

한국투자베이직일반사모증권투자신탁114호(채권)

루미너스양주제이차

아몬드블루

아몬드레드

SP하이일드전문투자형사모투자신탁2호

우리공모주하이일드전문투자형사모증권투자신탁2호(채권혼합)

벨에포크오퍼튜니티하이일드1호

코리아에셋클래식공모주일반사모투자제2호

코리아에셋클래식하이일드공모주일반사모제4호

하이즈하이일드공모주전문투자형사모투자신탁3호

글로벌원IPO전문사모2호

글로벌원하이일드공모주전문투자형사모투자신탁3호

키웨스트공모주하이일드3호

이스트스프링공모주하이일드1호

2. 비연결구조화기업2-1 당기말 현재 연결기업이 보유 중인 지분 중 지배력을 보유하지 아니한 비연결구조화기업의 성격, 목적과 주요 자본조달 방법 및 규모는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
목 적
주요 자본조달 방법
관여의 형태
총자산규모

자산유동화
기초자산의 유동화
기초자산을 담보로 ABS,ABCP 발행
매입약정 등
2,508,167

부동산금융
부동산개발 및 사회간접자본시설 투자
대출약정, 신용공여약정 체결
대출약정, 신용공여약정
64,406,774

선박금융 및 인수금융
선박확보자금 및 지분 인수를 위한 자금 조달 등
출자 및 차입
대출약정
447,272

투자펀드 및 투자신탁
유가증권 등의 투자
수익증권 판매, 업무집행사원 및유한책임사원의 출자
수익증권 보유,출자
18,475,787

2-2 당기말 현재 비연결구조화기업에 대한 연결기업의 지분과 관련된 위험의 성격은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
자산유동화
부동산금융
선박금융 및 인수금융
투자펀드 및 투자신탁

자산

대출채권
226,000
11,326,589
364,058
-

유가증권
63,348
32,893
-
2,229,663

합 계
289,348
11,359,482
364,058
2,229,663

최대손실노출액(주1)

보유자산
289,348
11,359,482
364,058
2,229,663

미실행신용공여
106,997
4,719,808
6,666
316,020

대출확약
-
130,000
-
-

합 계
396,345
16,209,290
370,724
2,545,683

(주1) 최대손실노출액은 재무제표에 인식한 투자자산금액과 매입약정, 신용공여 등 계약에 의해 장래에 일정한 조건 충족 시 확정될 가능성이 있는 금액을 포함합니다.

3. 재무제표 작성기준

3-1 회계기준의 적용연결기업은 주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 제5조 1항 1호에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 재무제표를 작성하였습니다.연결기업의 연결재무제표는 2024년 2월 28일자 이사회에서 승인되었으며, 2024년 3월 22일자 주주총회에서 최종 승인될 예정입니다.3-2 측정기준

연결재무제표는 아래에서 열거하고 있는 연결재무상태표의 주요 항목을 제외하고는 역사적 원가를 기준으로 작성되었습니다.

- 공정가치로 측정되는 파생상품

- 당기손익-공정가치로 측정되는 금융상품 - 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 금융상품 - 공정가치위험회피회계 위험회피대상항목으로 지정되어 회피대상위험으로 인한 공정가치 변동을 당기손익으로 인식하는 금융자산 및 금융부채 - 보험계약 및 재보험계약 - 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 확정급여부채 - 재평가모형으로 측정되는 토지(유형자산)

3-3 기능통화와 표시통화연결기업 내 개별기업의 재무제표는 각 개별기업의 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경의 통화인 기능통화로 작성되고 있습니다. 연결기업의 연결재무제표는 보고기업인 지배기업의 기능통화 및 표시통화인 원화로 작성하여 보고하고 있습니다.

3-4 추정과 판단한국채택국제회계기준에서는 재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제 환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제 결과는 다를 수 있습니다.추정치와 추정에 대한 기본 가정은 지속적으로 검토되고 있으며, 회계추정의 변경은 추정이 변경된 기간과 미래 영향을 받을 기간 동안 인식되고 있습니다.3-4-1 경영진의 판단 및 가정과 추정의 불확실성연결재무제표에 인식된 금액에 유의한 영향을 미치는 회계정책의 적용과 관련된 주요한 경영진의 판단 및 다음 보고기간 이내에 중요한 조정이 발생할 수 있는 유의한 위험이 있는 가정과 추정의 불확실성에 대한 정보는 다음의 주석에 포함되어 있습니다. - 주석 8 : 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 - 주석 9 : 상각후원가측정대출채권 - 주석 11 : 리스자산 - 주석 15 : 관계(공동)기업투자 - 주석 16 : 기타자산 - 주석 18 : 보험계약자산부채 및 재보험계약자산부채 - 주석 23 : 순확정급여부채 - 주석 24 : 충당부채 - 주석 25 : 우발부채 및 약정사항 - 주석 34 : 법인세 비용 - 주석 38 : 금융상품 공정가치

3-4-2 공정가치 측정연결기업의 회계정책과 공시사항은 다수의 금융 및 비금융자산과 부채에 대해 공정가치 측정이 요구되고 있습니다. 연결기업은 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 책임지는 평가부서의 운영을 포함하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원에게 직접 보고되고 있습니다.평가부서는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제3자 정보를 사용하는 경우, 평가부서에서 제3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.연결기업은 유의적인 평가 문제를 감사위원회에 보고하고 있습니다.자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 연결기업은 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다. - 수준 1 : 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격 - 수준 2 : 수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수 - 수준 3 : 자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 연결기업은 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.공정가치 측정 시 사용된 가정의 자세한 정보는 주석 38에 포함되어 있습니다.

3-5 회계정책의 변경연결기업은 2023년 1월 1일부터 최초로 적용되는 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 제외하고는, 직전 연차재무제표에 적용한 것과 동일한 회계정책을 적용하고 있습니다.

(1) 기업회계기준서 제1117호 '보험계약'

① 재무상태표 포괄손익계산서 수치 변동

2022년 12월 31일 기준 연결재무상태표 및 2022년 12월 31일 기준 연결포괄손익계산서에 대한 기업회계기준서 제1117호 최초 적용에 따른 회계정책 변경효과는 다음과 같습니다.

기업회계기준서 제1117호를 적용함에 따라 2022년 12월 31일 기준 자산, 부채, 자본은 각각 88,977,399백만원, 80,435,428백만원, 8,541,971백만원, 2022년 12월 31일기준 연결계속영업손익과 연결총포괄손익은 각각 2,135,234백만원, 2,862,211백만원입니다. 이는 기업회계기준서 제1104호 대비 자산, 부채, 자본이 각각 3,779,761백만원 감소, 6,365,881백만원 감소, 2,586,120백만원 증가, 연결계속영업손익과 연결총포괄손익은 각각 492,901백만원 증가, 3,454,723백만원 증가한 금액입니다.

(가) 2022년 12월 31일 기준 연결재무상태표

(단위: 백만원)

계정과목

K-IFRS 제1104호(*1)

계정과목

K-IFRS 제1117호(*2)

증감

자산 총계
92,757,160
자산 총계
88,977,399
(3,779,761)

현금및예치금
5,643,306
현금및예치금
5,922,682

금융자산
72,123,951
금융자산
75,132,186

관계(공동)기업투자
926,276
관계(공동)기업투자
926,276

유형자산
795,249
유형자산
795,249

투자부동산
754,271
투자부동산
754,271

무형자산
368,274
무형자산
106,955

리스자산
1,746,241
리스자산
1,746,241

구상채권
18,368
보험계약자산
6,388

미상각신계약비
2,082,955
재보험계약자산
1,012,704

재보험자산
614,214
그밖의기타자산
2,499,095

그밖의기타자산
7,608,703
매각예정자산
75,352

매각예정자산
75,352

부채 총계
86,801,309
부채 총계
80,435,428
(6,365,881)

보험계약부채
25,069,696
보험계약부채
18,982,151

금융부채
53,934,657
재보험계약부채
-

기타부채
7,757,222
금융부채
57,033,549

매각예정부채
39,734
기타부채
4,379,994

매각예정부채
39,734

자본 총계
5,955,851
자본 총계
8,541,971
2,586,120

(*1) 기업회계기준서 제1117호의 조정사항 반영 전 연결재무상태표입니다.

(*2) 기업회계기준서 제1117호의 조정사항을 반영하여 재작성된 본 연결재무제표에 비교표시된 재무상태표입니다.

(나) 2022년 12월 31일 기준 연결손익계산서

(단위: 백만원)

계정과목

K-IFRS 제1104호(*1)

계정과목

K-IFRS 제1117호(*2)

증감

영업수익
70,365,635
영업수익
67,218,347
(3,147,288)

보험영업수익
11,257,192
보험영업수익
8,169,604

이자수익
2,946,412
이자수익
2,941,245

수수료수익
675,093
수수료수익
768,869

배당수익
82,284
배당수익
80,699

금융상품투자수익
51,418,039
금융상품투자수익
51,450,459

리스관련수익
210,604
보험금융수익
16,773

기타영업수익
3,776,011
리스관련수익
210,604

기타영업수익
3,580,094

영업비용
68,164,773
영업비용
64,325,154
(3,839,619)

보험영업비용
10,048,940
보험영업비용
6,743,931

이자비용
964,189
이자비용
983,837

수수료비용
124,509
수수료비용
124,509

금융상품투자비용
51,772,855
금융상품투자비용
51,896,489

리스관련비용
115,747
보험금융비용
593,253

판매비와 관리비
2,014,638
리스관련비용
115,747

기타영업비용
3,123,895
판매비와 관리비
782,002

기타영업비용
3,085,386

영업손익
2,200,862
영업손익
2,893,193
692,331

영업외손익
26,631
영업외손익
20,582

법인세비용
585,160
법인세비용
778,541

계속영업손익
1,642,333
계속영업손익
2,135,234
492,901

중단영업손익
(1,895)
중단영업손익
(1,895)

기타포괄손익
(2,232,950)
기타포괄손익
728,872

총포괄손익
(592,512)
총포괄손익
2,862,211
3,454,723

(*1) 기업회계기준서 제1117호의 조정사항 반영 전 연결손익계산서입니다.

(*2) 기업회계기준서 제1117호의 조정사항을 반영하여 재작성된 본 연결재무제표에 비교표시된 연결손익계산서입니다.

(3) 자본변동효과

(단위: 백만원)

구 분
자본금 및 자본잉여금 등
기타포괄손익누계액
이익잉여금
비지배지분
자본총계

전기초-회계정책 변경전
1,223,531
(310,519)
2,807,922
3,162,355
6,883,289

1) 기업회계기준서 제1104호에 따른 보험계약자산 및 부채 제거
-
-
12,189,841
7,243,953
19,433,794

2) 기업회계기준서 제1117호에 따른 보험계약자산 및 부채 인식(주1)
-
(39,101)
(12,892,451)
(7,684,901)
(20,616,453)

3) 법인세효과
-
10,440
186,551
117,064
314,055

전기초-회계정책 변경후
1,223,531
(339,180)
2,291,863
2,838,471
6,014,685

(주1) 금융자산 재지정에 대한 영향 등이 포함되어 있습니다. ② 기업회계기준서 제1117호 보험계약

2021년 4월 23일 제정된 기업회계기준서 제1117호 '보험계약'은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되며, 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1104호 보험계약을 대체하였습니다. 연결기업은 기업회계기준서 제1117호의 경과 규정을 적용하여 전기 재무제표를 비교 목적으로 재작성 하였습니다.

기업회계기준서 제1117호의 주요 특징은 다음과 같습니다.

(가) 분류 및 측정의 변경

ㆍ 미래에 불확실한 특정 사건(보험사건)이 계약상대방(보험계약자)에게 불리한 영향을 미치는 경우에 보험계약자에게 보상하기로 함으로써 보험계약자에게서 유의적인 보험위험을 인수하는 계약을 보험계약으로 식별 합니다.

ㆍ 특정 내재파생상품, 명백히 구별되는 투자요소와 보험계약서비스 이외의 이행의무는 보험계약에서 분리하고 다른 기준서에 따라 회계처리 합니다.

ㆍ 보험계약 및 재보험계약은 보험계약집합으로 구분하여 식별하고 각 집합들을 다음과 같이 인식하고 측정합니다.

- 최선추정과 위험조정: 관측 가능한 시장 정보와 일관되게 이행현금흐름에 관한 이용 가능한 모든 정보를 포함하여 위험을 조정한 미래현금흐름의 현재가치

- 보험계약마진: 보험계약집합의 미실현 이익을 나타내는 금액(보험계약마진)

(나) 표시 및 공시의 변경

재무상태표는 보험계약 및 재보험계약은 포트폴리오별로 순부채(자산)인 보험계약, 순자산(부채)인 재보험계약을 구분하여 다음과 같이 표시합니다.

ㆍ 자산인 발행 보험계약 포트폴리오

ㆍ 자산인 재보험계약 포트폴리오

ㆍ 부채인 발행 보험계약 포트폴리오

ㆍ 부채인 재보험계약 포트폴리오

또한, 포괄손익계산서는 보험계약 및 재보험계약과 관련된 항목을 구분하여 다음과 같이 표시합니다.

ㆍ보험수익

ㆍ보험서비스비용

ㆍ보험금융손익

ㆍ재보험계약수익

ㆍ재보험계약비용

ㆍ재보험금융손익

(다) 전환

전환일인 2022년 1월 1일에 연결기업의 보험계약 및 재보험계약은 다음과 같이 인식및 측정 되었습니다.

기업회계기준서 제1117호 경과 규정에 따라 수정소급법 또는 공정가치법을 적용하여 전환일 이전에 발행된 각 보험계약집합을 식별, 인식 및 측정하였고, 기업회계기준서 제1117호를 계속 적용해 왔다면 존재하지 않을 기존항목의 잔액을 제거했습니다. 이에 따라 발생한 모든 순차이는 자본으로 인식하였습니다.

ⅰ) 수정소급법

완전소급법을 적용하기 위해서는 전환일에 보유하고 있는 계약에 대해 최초시점부터부채산출을 위한 모든 필수적인 역사적 데이터를 보유하고 있어야 하나 실무적으로 완전소급법을 적용하는 것은 실행 불가능한 것으로 결정되었습니다. 따라서 연결기업은 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있는 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보를 사용하여, 완전소급법에 매우 근접한 결과를 얻었습니다.

연결기업은 전환 시 수정소급법을 적용하는 계약 집합에 대해 1년 이내 간격으로 발행된 계약을 통합하였습니다.

연결기업은 이러한 계약의 최초 인식 시점에 보험계약마진을 결정하기 위해 다음 절차를 사용했습니다.

ㆍ전환일의 미래현금흐름 금액으로 최초 인식일의 추정 미래현금흐름을 최초 인식일과 전환일 사이에 발생한 현금흐름으로 조정합니다. 실제 발생한 현금흐름에는 전환일 이전에 소멸된 계약으로 인한 현금흐름이 포함됩니다.

ㆍ수정소급법을 적용한 계약집합의 할인율은 2017년 1월 1일 및 2021년 1월 1일 사이에 현행 할인율을 적용하여 결정되었습니다. 따라서 수정소급법을 적용한 계약집합의 고정할인율은 12개월 동안 집합에 가입한 계약의 최초 인식일에 적용되는 할인율의 가중평균입니다.

ㆍ비금융위험에 대한 위험조정은 전환 전 기간에 예상되는 위험해제에 따라 전환일의 위험조정을 조정하여 최초 인식일에 추정하였습니다. 예상위험해제는 전환일 이후 연결기업이 발행한 유사한 계약에 대한 위험해제를 참고하여 결정하였습니다.

전환일의 보험계약마진은 다음에 의해 추가로 결정되었습니다.

ㆍ최초 인식시점에 결정된 수정할인율을 사용하여 보험계약마진에 대한 이자를 증가시킵니다.

ㆍ전환일 이전의 계약 집합에 따라 제공되는 보장단위와 전환일의 잔여 보장단위를 비교하여 전환일 이전에 용역의 이전으로 인해 당기손익으로 인식된 보험계약마진 금액을 적용합니다.

연결기업은 보험금융손익을 당기손익에 포함된 금액과 기타포괄손익에 포함된 금액으로 구분하여 인식하였습니다

ⅱ) 공정가치법연결기업은 2017년 이전의 계약 집합에 대해 전환 시 공정가치법을 적용했습니다. 따라서 연결기업은 전환일 현재 측정된 이행현금흐름과 보험계약집합의 공정가치의 차이로 전환일 현재 잔여보장부채의 보험계약마진을 결정하였습니다. 공정가치를 결정함에 있어 연결기업은 '요구불 특성을 가진 금융부채'를 제외하고는 기업회계기준서 제1113호 공정가치측정의 요구사항을 적용하였습니다.

또한, 연결기업은 1년 이내에 발행된 계약만을 포함하여 집합을 통합하기 위한 합리적이고 뒷받침할 수 있는 정보가 없었기 때문에 전환 시 공정가치법에 따라 보험계약집합을 결정할 때 1년 이상의 간격으로 발행된 계약을 통합했습니다. 공정가치법을 적용하기 위해 연결기업은 다음을 위해 전환일에 이용 가능한 합리적이고 뒷받침할 수 있는 정보를 사용했습니다.ㆍ보험계약집합 식별ㆍ계약의 직접 참가 특성 여부 파악ㆍ직접 참여 특성이 없는 보험계약에 대한 재량적 현금흐름 식별

공정가치법을 적용한 계약집합의 할인율은 전환일에 결정되었습니다. 따라서 전환일의 이행현금흐름을 측정하기 위한 고정할인율은 전환일 기준의 현행할인율 입니다. 보험계약마진에 대한 이자 증가에 사용되는 할인율은 처음부터 상향식 접근 방식을 사용하여 결정됩니다.연결기업은 보험금융수익(비용)을 당기손익에 포함된 금액과 기타포괄손익에 포함된금액으로 구분하고 전환일 현재 기타포괄손익에 인식한 보험금융수익(비용)의 누계액을 영(0)으로 재설정하도록 선택했습니다. 연결기업은 전환일에 보험계약부채를 설정하는 데 사용된 공정가치 금액을 결정하기 위해 신지급여력제도에서 제시한 산출방법을 기업회계기준서 제1113호 공정가치측정의 요구사항에 따른 수정을 반영하여 사용했습니다.

- 금융자산의 재지정에 따른 재무영향연결기업은 기업회계기준서 제1117호 최초 적용 전 연차보고 기간에 기업회계기준서 제1109호를 적용하고 있습니다. 기업회계기준서 제1117호 최초 적용일 기준의 사실과 상황에 따라 보유하고 있는 지분상품을 당기손익-공정가치측정금융자산에서기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 재지정하였습니다.

금융상품 측정 범주 재분류 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분

분류변경 전

분류변경 후

금융상품 측정 범주

당기손익-공정가치 측정금융자산

기타포괄손익-공정가치 측정금융자산(*)

장부금액

649,178

649,178

(*) 안정적인 배당의 수취를 지정 사유로 합니다.

(2) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - '행사가격 조정 조건이 있는 금융부채 평가손익' 공시발행자의 주가 변동에 따라 행사가격이 조정되는 조건이 있는 금융상품의 전부나 일부가 금융부채로 분류되는 경우, 그 금융부채의 장부금액과 관련 손익을 공시하도록 하였습니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 동 개정이 연결기업의 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.(3) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - '회계정책'의 공시중요한 회계정책을 정의하고 공시하도록 하며, 중요성 개념을 적용하는 방법에 대한 지침을 제공하기 위하여 국제회계기준 실무서 2 '중요성에 대한 판단'을 개정하였습니다. 동 개정 사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며 조기적용이 허용됩니다. 동 개정이 연결기업의 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(4) 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류' 개정 - '회계추정'의 정의'회계추정의 변경'의 정의를 삭제하고 '회계추정치'라는 용어를 추가하여 '측정 불확실성의 영향을 받는 재무제표상 화폐금액'으로 정의하였습니다. 또한, 회계추정치 개발에 사용된 투입변수나 측정기법의 변경은 전기오류 수정이 아닌 한 회계추정치 변경임을 명확히 하였습니다. 동 개정 사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며 조기적용이 허용됩니다. 동 개정이 연결기업의 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.(5) 기업회계기준서 제1012호 '법인세' 개정 - 단일거래에서 생기는 자산과 부채에 대한 이연법인세자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래의 최초 인식 예외 요건에 거래시점 동일한 가산할 일시적차이와 차감할 일시적차이를 발생시키지 않는 거래라는 요건을 추가하였습니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 동 개정이 연결기업의 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.(6) 기업회계기준서 제1012호 '법인세' 개정 - 국제조세개혁 - 필라2 모범규칙이 개정사항은 OECD의 글로벌 최저한세 필라2 모범규칙의 시행에 따라 도입되었으며 다음의 내용을 포함합니다. ㆍ한시적으로 의무적용하는 예외 규정으로서 필라2 모범규칙을 시행하기 위하여 제정된 세법에 따라 발생하는 이연법인세 자산ㆍ부채를 인식ㆍ공시하지 않는 예외 규정 ㆍ시행일 이전에 정보이용자가 필라2 모범규칙 시행에 따른 재무적 영향을 예측하는데에 도움이 될 수 있는 공시 요구사항 이연법인세 예외 의무 규정과 예외 규정 적용 사실의 공시는 즉시 시행됩니다. 나머지 공시 요구사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되지만 2023년 12월 31일 또는 그 이전에 종료되는 중간기간에는 적용되지 않습니다. 연결기업의 영업수익은 필라2 모범규칙 적용 범위에 포함되지 않으므로 이 개정사항이 연결기업의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

4. 중요한 회계정책연결기업이 한국채택국제회계기준에 따른 연결재무제표 작성에 적용한 중요한 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 당기 및 비교표시된 전기의 연결재무제표는 동일한 회계정책을 적용하여 작성되었습니다.4-1 연결(1) 종속기업종속기업은 연결기업에 의해 지배되는 기업입니다. 연결기업은 피투자기업에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고 피투자기업에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미치는 능력이 있을 때 피투자기업을 지배합니다. 종속기업의 재무제표는 지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 획득하는 날부터 지배력을 상실할 때까지 연결재무제표에 포함됩니다.(2) 비지배지분비지배지분은 연결재무상태표에서 자본에 포함하되 연결기업 소유주지분과는 구분하여 표시합니다.

비지배지분이 부(-)의 잔액이 되더라도 총포괄손익은 연결기업의 소유주와 비지배지분에 귀속됩니다.

한편, 풋가능 금융상품이나 발행자가 청산하는 경우에만 거래상대방에게 지분비율에따라 발행자 순자산을 인도해야 하는 의무를 발행자에게 부여하는 금융상품은 연결재무제표에서는 잔여지분이 아니며, 따라서 거래상대방에게 금융자산을 이전해야 하는 의무를 포함하고 있는 비지배지분은 연결재무제표에서 금융부채로 분류하고 있습니다.지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 지배기업의 소유지분 변동은 자본거래로 회계처리하고 있습니다.

(3) 지배력의 상실지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실한다면, 연결재무상태표에서 종전의 종속기업에 대한 자산과 부채를 제거하고 종전의 지배지분에 귀속되는 지배력 상실 관련 손익을 인식합니다. 종속기업에 대한 잔존 투자는 지배력을 상실한 때의 공정가치로 인식합니다.

(4) 지분법피투자지분에 대한 지분연결기업의 지분법피투자기업에 대한 지분은 관계기업과 공동기업의 지분으로 구성되어 있습니다.관계기업은 연결기업이 재무정책 및 영업정책에 대한 유의적인 영향력을 보유하고 있으나, 지배하거나 공동지배하지 않는 기업입니다. 공동기업은 연결기업이 약정의 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하는 것이 아니라 약정의 순자산에 대한권리를 보유하고 있는 기업입니다.관계기업과 공동기업에 대한 투자지분은 최초에 거래원가를 포함하여 원가로 인식하고, 취득 후에는 지분법을 사용하여 회계처리하고 있습니다. 즉, 취득일 이후에 발생한 피투자자의 당기순손익 및 기타포괄손익 중 연결기업의 지분에 해당하는 금액을 장부금액에 가감하고, 피투자자에게 받은 분배액은 투자지분의 장부금액에서 차감하고 있습니다.

(5) 내부거래제거연결기업 내의 거래, 이와 관련된 잔액, 수익과 비용, 미실현손익(외환차손익제외)은 연결재무제표 작성시 모두 제거하고 있습니다. 한편, 연결기업은 지분법피투자기업과의 거래에서 발생한 미실현이익 중 연결기업의 몫은 제거하고 있으며, 미실현손실은 자산손상의 증거가 없다면 미실현이익과 동일한 방식으로 제거하고 있습니다.

4-2 현금 및 현금성자산연결기업은 취득일로부터 만기일이 3개월 이내인 투자자산을 현금 및 현금성자산으로 분류하고 있습니다. 지분상품은 현금성자산에서 제외되나, 상환일이 정해져 있고 취득일로부터 상환일까지의 기간이 단기인 우선주와 같이 실질적으로 현금성자산인 경우에는 현금성자산에 포함됩니다.

4-3 비파생금융자산4-3-1 인식 및 최초 측정연결기업은 금융자산을 계약의 당사자가 되는 때에만 연결재무상태표에 인식하고 있습니다. 또한, 금융자산의 정형화된 매입이나 매도의 경우에는 해당 거래를 약정한 시점인 매매일에 인식하고 있습니다. 한편, 금융자산의 정형화된 매입이나 매도는 관련 시장의 규정이나 관행에 의하여 일반적으로 설정된 기간 내에 금융자산의 인도나 인수가 이루어지는 거래를 의미합니다.최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득과 관련되는 거래원가는 최초 인식시점의 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 처리합니다.금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하기 위해서는 현금흐름이 원리금만으로 구성되어야 합니다.

이 평가는 SPPI 테스트라고 하며, 개별 상품 수준에서 수행됩니다. 금융자산의 관리를 위한 연결기업의 사업모형은 현금흐름을 발생시키기 위해 금융자산을 관리하는 방법과 관련됩니다. 사업모형은 현금흐름의 원천이 금융자산의 계약상 현금흐름의 수취인지, 매도인지 또는 둘 다 인지를 결정합니다.

4-3-2 후속측정후속 측정을 위해 금융자산은 아래 네 가지의 범주로 분류됩니다.- 상각후원가 측정 금융자산 (채무상품)- 누적 손익을 당기손익으로 재순환하는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (채무상품)- 제거시 누적 손익을 당기손익으로 재순환하지 않는 기타포괄손익-공정가치 측정금융자산 (지분상품)- 당기손익-공정가치 측정 금융자산

(1) 상각후원가 측정 금융자산(채무상품)연결기업은 아래 조건을 모두 만족하는 경우에는 금융자산을 상각후원가로 측정합니다.- 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고,- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.상각후원가 측정 금융자산은 후속적으로 유효이자율(EIR)법을 사용하여 측정되며,손상을 인식합니다. 자산의 제거, 변경 또는 손상에서 발생하는 이익과 손실은 당기손익으로 인식합니다.

(2) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산(채무상품)연결기업은 아래의 조건을 모두 충족하는 채무상품을 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 측정합니다.- 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형하에서 금융자산을 보유하고,- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생한다.기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품에서, 이자수익, 외화환산손익, 그리고 손상또는 환입은 상각후원가 측정 금융자산과 동일한 방법으로 계산되어 당기손익으로인식됩니다. 나머지 공정가치 변동부분은 기타포괄손익으로 인식됩니다. 금융자산의제거 시, 기타포괄손익으로 인식한 공정가치 누적 변동분은 당기손익으로 재순환됩니다.

(3) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산(지분상품)최초 인식 시점에, 연결기업은 기업회계기준서 제1032호 '금융상품 표시' 에서의 지분의 정의를 충족하고 투자 목적으로 보유하고 있지 않은 지분상품을 기타포괄손익-공정가치로 측정하도록 하는 취소 불가능한 선택을 할 수 있습니다. 이러한 금융자산에서 발생하는 손익은 당기손익으로 재순환되지 않습니다. 배당은 연결기업이 금융자산의 원가 중 일부를 회수하여 이익을 얻는 경우를 제외하고는, 받을 권리가 확정되었을 때 연결포괄손익계산서에 기타수익으로 인식되며 당기손익으로 처리됩니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품은 손상을 인식하지 않습니다.(4) 당기손익-공정가치 측정 금융자산당기손익-공정가치 측정 금융자산은 단기매매항목, 최초 인식 시에 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정된 금융자산 또는 공정가치로 측정하도록 요구되는 금융자산을 포함합니다. 단기간 내에 매도하거나 재구매할 목적으로 취득한 금융자산은 단기매매항목으로 분류됩니다. 분리된 내재파생상품을 포함한 파생상품은 효과적인 위험회피수단으로 지정되지 않았다면 단기매매항목으로 분류됩니다. 현금흐름이 원리금지급만으로 구성되지 않은 금융자산은 사업모형에 관계없이 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류 및 측정됩니다.

상기 문단에서 서술된 것과 같이 채무상품이 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류됨에도 불구하고 회계 불일치를 제거하거나 유의적으로 감소시킬 수 있다면 채무상품을 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정할 수 있습니다.당기손익-공정가치 측정 금융자산은 연결재무상태표에 공정가치로 표시되며, 공정가치의 순변동은 연결포괄손익계산서에서 당기손익으로 인식됩니다.이 범주는 파생상품과 공정가치의 변동을 기타포괄손익으로 처리하는 취소불가능한선택을 하지않은 지분상품을 포함합니다. 지분상품에 대한 배당은 권리가 확정된 시점에 당기손익으로 인식합니다.주계약이 금융자산인 복합계약에서 내재파생상품은 분리하여 회계처리하지 않습니다. 주계약인 금융자산과 내재파생상품은 상품 전체를 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류합니다.4-3-3 제거연결기업은 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸한 경우, 금융자산의 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 양도하고 이전된 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 실질적으로 이전한 경우, 또는 연결기업이 소유에 따른 위험과 보상의대부분을 보유 또는 이전하지 아니하고 금융자산을 통제하고 있지 않은 경우에 금융자산을 제거하고 있습니다. 만약, 연결기업이 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유 또는 이전하지 아니하고 이전된 금융자산을 통제하고 있다면, 연결기업은 해당 금융자산과 지급하여야 하는 관련 부채 중 연결기업이 지속적으로 관여하는 정도까지 연결재무상태표에 자산ㆍ부채로 인식합니다.한편, 연결기업이 연결재무상태표에 인식된 자산을 이전하는 거래를 하였지만 이전되는 자산의 소유에 따른 대부분의 위험과 보상을 보유하고 있는 경우에는 당해 금융자산을 계속 인식하고 수취한 매각금액은 담보부 차입으로 인식합니다.

4-3-4 금융자산의 손상연결기업은 당기손익-공정가치 항목을 제외한 모든 채무상품에 대하여 기대신용손실(ECL) 충당금을 인식합니다. 기대신용손실은 계약상 수취하기로 한 현금흐름과 연결기업이 수취할 것으로 예상하는 현금흐름의 차이를 최초의 유효이자율로 할인하여추정합니다. 예상되는 현금흐름은 보유한 담보를 처분하거나 계약의 필수 조건인 그밖의 신용 보강으로부터 발생하는 현금흐름을 포함합니다.기대신용손실은 두 개의 stage로 나누어 인식합니다. 최초 인식 이후 신용위험의 유의적인 증가가 없는 신용 익스포저에 대하여, 기대신용손실은 향후 12개월 내에 발생할 가능성이 있는 채무불이행 사건으로부터 발생하는 신용손실(12개월 기대신용손실)을 반영합니다. 최초 인식 이후 신용위험의 유의적인 증가가 있는 신용 익스포저에 대하여, 손실충당금은 채무불이행 사건이 발생하는 시기와 무관하게 익스포저의 남은 존속기간에 대한 기대신용손실(전체기간 기대신용손실)을 측정합니다.4-4 파생상품파생상품은 최초 인식 시에 공정가치로 측정합니다. 최초 인식 이후에 공정가치로 측정하고 그 변동은 일반적으로 손익으로 인식합니다. 파생상품의 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 각각 아래와 같이 인식하고 있습니다.4-4-1 위험회피회계연결기업은 외국환과 이자율 익스포저를 위험회피하기 위해 파생금융상품을 보유합니다. 환율과 이자율의 변동으로부터 발생하는 발생가능성이 높은 미래 예상거래와 관련된 현금흐름과 공정가치 변동성을 위험회피하기 위해 특정 파생상품을 위험회피수단으로 지정하고 있습니다.연결기업은 위험회피의 개시시점에 위험회피를 수행하는 위험관리의 목적과 전략을 문서화하고 있습니다. 또한, 이 문서에는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 현금흐름의 변동이 서로 상쇄되는 것이 기대되는지를 포함하여 위험회피대상항목과 위험회피수단사이의 경제적 관계 등을 포함하고 있습니다.

(1) 공정가치위험회피연결기업은 위험회피수단으로 지정되고, 공정가치위험회피회계의 적용요건을 충족한 파생상품의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식하고 있으며, 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치변동도 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 위험회피수단의 공정가치변동과 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치변동은 연결포괄손익계산서상 위험회피대상항목과 관련된 항목에 인식하고 있습니다.공정가치위험회피회계는 적용요건을 충족하지 못하는 등 공정가액위험회피회계 중단요건에 해당되면 위험회피회계를 전진적으로 중단하고 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 장부금액 조정액은 위험회피회계가 중단된 날부터 상각하여 당기손익으로 인식하고 있습니다.(2) 현금흐름위험회피연결기업은 위험회피수단으로 지정되고 현금흐름위험회피회계의 적용요건을 충족한 파생상품의 공정가치변동분 중 위험회피에 효과적인 부분은 자본으로 처리하며, 위험회피에 비효과적인 부분은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 현금흐름위험회피회계는 현금흐름위험회피회계의 적용요건을 충족하지 못하는 등 현금흐름위험회피회계 중단요건에 해당되면 위험회피회계를 전진적으로 중단합니다.현금흐름위험회피회계의 중단시점에서 자본으로 인식한 파생상품의 누적평가손익은 향후 예상거래가 발생하는 보고기간에 걸쳐 당기손익으로 인식하고 있습니다. 다만, 예상거래가 더는 발생하지 않을 것이라 예상되는 경우에는 자본으로 인식한 파생상품의 누적평가손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.4-4-2 기타 파생상품위험회피수단으로 지정되어 위험회피에 효과적인 파생상품을 제외한 모든 파생상품은 공정가치로 측정하며, 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 당기손익으로 인식하고 있습니다.

4-4-3 최초거래일 손익의 인식연결기업이 시장에서 관측 가능하지 않은 평가변수를 사용하여 공정가액을 평가하는공정가치 수준 3에 해당하는 금융상품의 경우 당기손익에 반영한 최초 평가금액과 거래가액의 차이를 만기까지 정액법으로 상각하여 손익에 반영합니다. 4-5 금융자산의 손상4-5-1 금융상품과 계약자산

연결기업은 당기손익-공정가치 측정 항목을 제외한 상각후원가 측정 금융자산 및 기타포괄손익-공정가치 측정 채무증권에 대하여 매 보고기간말에 기대신용손실을 평가하여 손실충당금을 인식하고 있습니다.금융자산의 최초 인식 후 신용위험의 증가 정도에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 손실충당금을 측정합니다.

구 분
손실충당금

Stage 1
최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우(*)
12개월 기대신용손실: 보고기간 말 이후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 2
최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우
전체기간 기대신용손실: 기대존속기간에 발생할 수있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 3
신용이 손상된 경우

(*) 보고기간말 신용위험이 낮은 경우에는 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 것으로 간주 가능한편, 최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산은 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다.

금융자산의 신용위험이 최초 인식 이후 유의적으로 증가했는지를 판단할 때와 기대신용손실을 추정할 때, 연결기업은 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있고 합리적이고 뒷받침될 수 있는 정보를 고려합니다. 여기에는 미래지향적인 정보를 포함하여 연결기업의 과거 경험과 알려진 신용평가에 근거한 질적, 양적인 정보 및 분석이 포함됩니다.연결기업은 금융자산의 신용위험은 연체일수가 30일을 초과하거나 또는 최초 인식일 대비 신용등급 2등급 하락 등이 발생하는 경우에 유의적으로 증가한다고 가정합니다.4-5-2 기대신용손실의 측정기대신용손실은 신용손실의 확률가중추정치입니다. 신용손실은 모든 현금부족액(즉,계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상하는 모든 계약상 현금흐름의 차이)의 현재가치로 측정됩니다. 기대신용손실은 해당 금융자산의 유효이자율로 할인됩니다.4-5-3 신용이 손상된 금융자산매 보고기간말에, 연결기업은 상각후원가로 측정되는 금융자산과 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 채무증권의 신용이 손상되었는지 평가합니다. 금융자산의 추정 미래현금흐름에 악영향을 미치는 하나 이상의 사건이 발생한 경우에 해당 금융자산은 신용이 손상된 것입니다.금융자산의 신용이 손상된 증거는 다음과 같은 관측 가능한 정보를 포함합니다. - 발행자나 차입자의 유의적인 재무적 어려움 - 채무불이행이나 90일 이상 연체와 같은 계약 위반 - 차입자의 재무적 어려움에 관련된 경제적이나 계약상 이유로 당초 차입조건의 불가피한 완화 - 차입자의 파산가능성이 높아지거나 그 밖의 재무구조조정 가능성이 높아짐 - 재무적 어려움으로 인해 해당 금융자산에 대한 활성시장 소멸

4-6 유형자산유형자산은 최초에 원가로 측정하여 인식하고 있습니다. 유형자산의 원가에는 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는데 직접 관련되는 원가 및 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는데 소요될 것으로 추정되는 원가가 포함됩니다. 유형자산은 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있습니다.유형자산 중 토지는 감가상각을 하지 않으며, 재평가모형을 적용하고 있습니다. 유형자산의 토지는 공정가치로 측정하고 있으며 공정가치의 변동은 기타포괄손익에 반영하고 있습니다. 그 외 유형자산은 자산의 취득원가에 잔존가치를 차감한 금액에 대하여 아래에 제시된 내용연수에 걸쳐 해당 자산에 내재되어 있는 미래 경제적 효익의 예상 소비 형태를 가장 잘 반영한 정액법으로 상각하고 있습니다.유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체 원가와 비교하여 유의적이라면, 해당 유형자산을 감가상각할 때, 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각하고 있습니다.유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되고 그 차액은 당기손익으로 인식하고 있습니다.당기 및 전기의 추정 내용연수는 다음과 같습니다.

구 분
내용연수

건 물
20 년~40 년

차량운반구
4 년

비 품
4 년

임차점포시설물
4 년

연결기업은 매 보고기간말에 자산의 잔존가치와 내용연수 및 감가상각방법을 재검토하고 재검토 결과 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.

4-7 투자부동산임대수익이나 시세차익 또는 두 가지 모두를 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다.후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 경제적 내용연수에 따라 20 ~ 40년을 적용하여 정액법으로 상각하고 있습니다.투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간말에 재검토하고 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.

4-8 무형자산무형자산은 최초 인식할 때 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다.무형자산은 사용 가능한 시점부터 잔존가치를 영("0")으로 하여 아래의 내용연수 동안 정액법으로 상각하고 있습니다. 다만, 일부 무형자산에 대해서는 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간이 예측가능하지 않아 당해 무형자산의 내용연수가 비한정인 것으로 평가하고 상각하지 아니하고 있습니다.

연결기업의 무형자산 관련 회계정책은 다음과 같습니다.

구 분
상각방법
내용연수

상표권
비상각
비한정

개발비
정액법
5년

소프트웨어
정액법
5년

회원권
비상각
비한정

영업권
비상각
비한정

내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법은 매 보고기간말에 재검토하고 내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한 지를 매 보고기간말에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.

(1) 연구 및 개발연구 또는 내부프로젝트의 연구단계에 대한 지출은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. 개발단계의 지출은 자산을 완성할 수 있는 기술적 실현가능성, 자산을 완성하여 사용하거나 판매하려는 기업의 의도와 능력 및 필요한 자원의 입수가능성, 무형자산의 미래 경제적 효익을 모두 제시할 수 있고, 관련 지출을 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 무형자산으로 인식하고 있으며, 기타 개발관련 지출은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다.(2) 후속지출후속지출은 관련되는 특정자산에 속하는 미래의 경제적 효익이 증가하는 경우에 한하여 자본화하며, 내부적으로 창출한 영업권 및 상표명 등을 포함한 다른 지출은 발생 즉시 비용화하고 있습니다.

4-9 비금융자산의 손상종업원급여에서 발생한 자산, 이연법인세자산, 매각예정으로 분류되는 비유동자산을제외한 모든 비금융자산에 대해서는 매 보고기간말마다 자산손상을 시사하는 징후가있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 단, 사업결합으로 취득한 영업권 및 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는 무형자산에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 회수가능가액과 장부금액을 비교하여 손상검사를 하고 있습니다.

회수가능액은 개별 자산별로, 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 회수가능액을 추정하고 있습니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 결정하고 있습니다. 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 적절한 할인율로 할인하여 추정합니다. 자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 자산의 장부금액을 감소시키며 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

사업결합으로 취득한 영업권은 사업결합으로 인한 시너지효과의 혜택을 받게 될 것으로 기대되는 각 현금창출단위에 배분합니다. 현금창출단위에 대한 손상차손은 현금창출단위에 배분된 영업권의 장부금액을 우선 감소시키고, 그 다음 현금창출단위에 속하는 다른 자산 각각의 장부금액에 비례하여 자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다. 영업권에 대해 인식한 손상차손은 후속기간에 환입할 수 없습니다. 매 보고기간말에 영업권을 제외한 자산에 대해 과거기간에 인식한 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 감소된 것을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 직전 손상차손의 인식시점 이후 회수가능액을 결정하는 데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에만 환입합니다. 손상차손환입으로 증가된 장부금액은 과거에 손상차손을 인식하기 전 장부금액의 감가상각 또는 상각 후 잔액을 초과할 수 없습니다.

4-10 리스

연결기업은 계약에서 대가와 교환하여, 식별되는 자산의 사용 통제권을 일정기간 이전하게 하는지를 고려하여 계약의 약정시점에, 계약자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단합니다.(1) 리스이용자연결기업은 리스개시일에 사용권자산과 리스부채를 인식합니다. 사용권자산은 최초에 원가로 측정하며, 해당 원가는 리스부채의 최초 측정금액, 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료(받은 리스 인센티브 차감), 리스개설직접원가, 기초자산을 해체 및 제거하거나 기초자산이나 기초자산이 위치한 부지를 복구할 때 리스이용자가 부담하는 원가의 추정치로 구성됩니다.사용권자산은 후속적으로 리스개시일부터 리스기간 종료일까지 정액법으로 감가상각합니다. 다만, 리스기간 종료일에 사용권자산의 소유권이 이전되거나 사용권자산의 원가에 매수선택권의 행사가격이 반영된 경우에는 유형자산의 감가상각과 동일한방식에 기초하여 기초자산의 내용연수 종료일까지 사용권자산을 감가상각합니다.

또한, 사용권자산은 손상차손으로 인하여 감소하거나 리스부채의 재측정으로 인하여조정될 수 있습니다.

리스부채는 리스개시일 현재 지급되지 않은 리스료의 현재가치로 최초 측정합니다. 리스료는 리스의 내재이자율로 할인하되, 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 연결기업의 증분차입이자율로 할인합니다. 일반적으로 연결기업은 증분차입이자율을 할인율로 사용합니다.연결기업은 다양한 외부 재무 정보에서 얻은 이자율에서 리스의 조건과 리스 자산의 특성을 반영하기 위한 조정을 하고 증분차입이자율을 산정합니다.

리스부채 측정에 포함되는 리스료는 다음 항목으로 구성됩니다. - 고정 리스료(실질적인 고정리스료 포함) - 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료. 최초에는 리스개시일의 지수나 요율(이율)을 사용하여 측정함 - 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액 - 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우 매수선택권의 행사가격, 연장선 택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우 연장기간의 리스료, 리스기간이 종료선 택권 행사를 반영하는 경우에 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액리스부채는 유효이자율법에 따라 상각합니다. 리스부채는 지수나 요율(이율)의 변동으로 미래 리스료가 변동되거나 잔존가치 보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액이 변동되거나 매수, 연장, 종료 선택권을 행사할지에 대한 평가가 변동되거나 실질적인 고정리스료가 수정되는 경우에 재측정됩니다. 리스부채를 재측정할 때 관련되는 사용권자산을 조정하고, 사용권자산의 장부금액이 영("0")으로 줄어드는 경우에는재측정 금액을 당기손익으로 인식합니다. 연결기업은 연결재무상태표에서 투자부동산의 정의를 충족하지 않는 사용권자산을 '유형자산'으로 표시하고 리스부채는 '기타부채'로 표시하였습니다.

추가로 연결기업은 IT 장비를 포함하여 리스기간이 12개월 이내인 단기리스와 소액 기초자산 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않는 실무적 간편법을 선택하였습니다. 연결기업은 이러한 리스에 관련된 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액법에 따라 비용으로 인식합니다.

(2) 리스제공자리스제공자로서 연결기업은 리스약정일에 리스가 금융리스인지 운용리스인지 판단합니다.각 리스를 분류하기 위하여 연결기업은 리스가 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는지를 전반적으로 판단합니다. 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 리스이용자에게 이전하는 경우에는 리스를 금융리스로 분류하고, 그렇지 않은 경우에는 리스를 운용리스로 분류합니다. 이 평가 지표의 하나로 연결기업은 리스기간이 기초자산의 경제적 내용연수의 상당 부분을 차지하는지 고려합니다.

연결기업은 리스순투자에 대하여 기업회계기준서 제1109호의 제거와 손상 규정을 적용합니다(주석 4-3, 4-5 참조). 연결기업은 추가로 리스총투자를 계산하는데 사용한 무보증잔존가치에 대한 정기적인 재검토를 수행하고 있습니다.4-11 매각예정비유동자산과 중단영업연결기업은 비유동자산 또는 처분자산집단의 장부금액이 계속 사용이 아닌 매각거래를 통하여 주로 회수될 것으로 예상된다면 이를 매각예정으로 분류하고 있습니다. 이러한 조건은 당해 자산(또는 처분자산집단)이 현재의 상태로 즉시 매각가능하여야 하며 매각될 가능성이 매우 높을 때에만 충족된 것으로 간주하고 있습니다. 자산(또는 처분자산집단)을 매각예정으로 최초 분류하기 직전에 해당 자산(또는 자산과 부채)의장부금액과 순공정가치 중 작은 금액으로 측정하고 있습니다. 최초 분류시 손상이 인식된 자산의 순공정가치가 하락하면 손상차손을 즉시 당기손익으로 인식하고, 순공정가치가 증가하면 과거에 인식하였던 손상차손누계액을 한도로 하여 당기손익으로 인식하고 있습니다.

비유동자산이 매각예정으로 분류되거나 매각예정으로 분류된 처분자산집단의 일부인 경우에는 그 자산은 상각하지 아니하고 있습니다.매각예정으로 분류된 자산과 부채는 재무상태표에서 별도의 항목으로 표시하고 있습니다.

다음 중 하나에 해당되는 경우 처분자산집단은 중단영업에 해당됩니다. - 별도의 주요 사업계열이나 영업지역 - 별도의 주요 사업계열이나 영업지역을 처분하려는 단일 계획의 일부 - 매각만을 목적으로 취득한 종속기업연결기업은 세후중단영업손익을 계속영업의 결과에서 제외하고 연결포괄손익계산 서에 단일금액으로 표시하고 있습니다. 매각예정 및 중단영업 관련사항에 대한 자세한 정보는 주석 42에 포함되어 있습니다.

4-12 비파생금융부채연결기업은 계약상 내용의 실질과 금융부채의 정의에 따라 금융부채를 당기손익-공정가치 측정 금융부채와 기타금융부채로 분류하고 계약의 당사자가 되는 때에 연결재무상태표에 인식하고 있습니다. (1) 당기손익-공정가치 측정 금융부채금융부채는 단기매매항목으로 분류되거나 파생상품인 경우, 혹은 최초 인식시점에 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정되는 경우에 당기손익-공정가치 측정 금융부채로 분류합니다.당기손익-공정가치 측정 금융부채는 최초 인식 후 공정가치로 측정하며, 금융부채의신용위험 변동에 따른 금융부채의 공정가치변동은 기타포괄손익으로 표시하고, 나머지 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 한편, 최초 인식시점에 발행과 관련하여 발생한 거래비용은 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(2) 기타금융부채당기손익-공정가치 측정 금융부채로 분류되지 않은 비파생금융부채는 기타금융부채로 분류하고 있습니다. 기타금융부채는 최초 인식 시 발행과 직접 관련되는 거래원가를 차감한 공정가치로 측정하고 있습니다. 후속적으로 기타금융부채는 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정되며, 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 인식합니다.

(3) 금융부채의 제거연결기업은 금융부채의 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 금융부채를 제거합니다. 연결기업은 금융부채의 계약조건이 변경되어 현금흐름이 실질적으로 달라진 경우 기존 부채를 제거하고 새로운 계약에 근거하여 새로운 금융부채를 공정가치로 인식합니다.금융부채의 제거 시에, 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.4-13 보험계약과 투자계약의 분류연결기업은 인수한 모든 계약에 대하여 실질적인 권리와 의무를 고려하여 보험계약자로부터 유의적인 보험위험 인수 여부를 판단하며, 그 결과 보험계약자로부터 유의적인 보험위험을 인수하는 계약, 재보험계약 및 재량적 참가 특성이 있는 투자계약은기업회계기준서 제1117호 '보험계약'을 적용하며, 유의적인 보험위험의 이전이 없는경우 보험계약의 법률적 형식을 취하고 있더라도 투자계약으로 분류하고 있으며 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'을 적용하여 회계처리하고 있습니다. 연결기업은 무배당 퇴직연금 상품을 재량적 참가 특성이 없는 투자계약으로 분류하고 있습니다. 또한 당기말 현재 연결기업이 보유하고 있는 보험계약에 분리요건을 충족하는 내재파생요소, 투자요소 및 재화와 서비스 요소는 없습니다.4-14 보험계약 및 재보험계약

4-14-1 통합수준기업회계기준서 제1117호에서는 측정목적상 통합수준을 결정합니다. 통합수준을 결정하기 위해 먼저 계약의 포트폴리오를 식별하며, 포트폴리오는 유사한 위험에 노출되어 있고 함께 관리되는 계약으로 구성됩니다. 각 포트폴리오 내 계약집합은 같은 집합 내에 발행시점의 차이가 1년을 초과하는 계약을 포함하지 않으며, 다음과 같이 세 집합으로 나뉩니다.- 최초 인식시점에 손실을 부담하는 계약집합- 최초 인식시점에 후속적으로 손실을 부담하게 될 유의적인 가능성이 없는 계약집합- 포트폴리오에 남아있는 계약집합최초 인식시점에 설정된 집합의 구성은 후속적으로 재평가하지 않습니다.보험료배분접근법을 적용하는 계약에 대해서는 최초 인식시점에 사실과 상황이 손실을 부담한다는 것을 나타내지 않는다면 손실을 부담하지 않는다고 판단합니다. 연결기업은 최초 인식시점에 손실을 부담하지 않는 계약들이 미래에 손실을 부담하게 될 유의적 가능성이 없는 집합에 속해 있는지를 판단하기 위해 적용가능한 사실과 상황의 변화가능성을 평가합니다. 만약 사실과 상황이 최초 인식시점에 일부 계약들이 손실을 부담할 수 있다는 것을 나타낸다면, 보험료배분접근법을 적용하여 결정된 잔여보장부채의 장부가액이 일반모형을 적용하여 결정된 잔여보장과 관련된 이행현금흐름보다 작은지를 평가하기 위해 계량적 평가를 수행합니다. 만약 일반모형을 적용하여 결정된 잔여보장과 관련된 이행현금흐름이 보험료배분접근법에 의한 잔여보장부채의 장부가액을 초과한다면, 그 차액은 당기손익으로 인식하고 동일한 금액 만큼 잔여보장부채를 증가시킵니다.4-14-2 인식연결기업은 다음 중 가장 이른 시점에 발행한 보험계약집합을 인식하고 있습니다.- 계약집합의 보장기간이 시작될 때- 집합 내의 보험계약자가 첫 번째 보험료를 지급해야 할 때(계약상 납입기일이 없는 경우 첫번째 보험료를 수령한 때)- 손실부담계약집합의 경우, 집합이 손실부담계약집합이 되는 때보유하고 있는 재보험계약이 비례적 보장을 제공하는 경우에는 보유하고 있는 재보험계약집합 보장기간의 개시시점과 원수계약집합의 최초 인식시점 중 더 늦은 시점에 인식하며, 그 밖의 모든 경우에는 보장기간의 개시시점에 재보험계약집합을 인식합니다.

4-14-3 계약의 경계보험계약집합의 측정은 집합 내 계약들의 경계 내에 있는 미래현금흐름을 포함합니다. 보험계약자에게 보험료를 납부하도록 강제할 수 있거나 보험계약자에게 서비스를 제공할 실질적인 의무가 있는 보고기간에 존재하는 실질적인 권리와 의무로 현금흐름이 생긴다면 그 현금흐름은 보험계약의 경계 내에 있습니다. 이 실질적인 의무는 다음 중 어느 하나의 경우에 종료됩니다.- 특정 보험계약자의 위험을 재평가할 '실제 능력'이 있어서, 그 결과 그러한 위험을 모두 반영한 가격이나 급부의 수준을 정할 수 있는 경우- 보험계약이 포함된 보험계약 포트폴리오의 위험을 재평가할 실제 능력이 있어서, 그 결과 포트폴리오의 위험을 모두 반영한 가격이나 급부금의 수준을 정할 수 있으며, 위험을 재평가하는 시점까지 보험료의 가격을 산정할 때 재평가일 이후의 기간과 관련된 위험은 고려하지 않는 경우위험을 재평가하는 시점까지 보험료의 가격 산정은 재평가 이후 시점의 위험을 고려하지 않으며, 계약의 경계는 매 보고시점마다 재평가됩니다.재보험계약의 경계는 연결기업과 재보험사간에 권리와 의무에 따라 판단되며, 재보험계약 당사자가 모두 동일한 시기에 해지옵션을 가지게 되는 경우 재보험계약의 경계가 단절되는 것으로 판단하였습니다.4-14-4 측정4-14-4-1 일반모형(1) 최초 측정연결기업은 최초 인식시점에 보험계약집합을 이행현금흐름과 보험계약마진의 합으로 측정합니다. 이행현금흐름은 미래현금흐름의 추정치, 미래현금흐름과 관련된 금융위험과 화폐의 시간가치를 반영하기 위한 조정, 그리고 비금융위험에 대한 위험조정으로 구성합니다.미래현금흐름 추정치는 과도한 비용이나 노력 없이 이용 가능한 합리적이고 타당한 모든 정보를 이용하여 발생가능한 모든 결과의 기대값을 확률가중평균으로 측정하며, 시장변수 및 비시장변수를 고려한 계약의 경계 내의 현금흐름에 대한 현행추청치 입니다. 연결기업은 매 보고기간말마다 과거의 증거와 추세에 관한 정보를 포함하여 이용가능한 모든 새로운 정보를 사용하여 그 추정치를 업데이트 합니다. 새로운 추정치를 개발하는 데 있어서 가장 최근의 경험과 조기 경험 및 기타정보를 고려합니다.화폐의 시간가치와 금융위험은 예상되는 미래현금흐름과는 구분하여 별도로 측정됩니다. 연결기업은 할인율을 결정할 때 시장에서 관측되는 할인율이 적용되는 금융상품의 유동성 특성과 보험계약의 유동성 특성 간 차이를 유동성 무위험수익률곡선에 반영하여 조정하는 상향식 접근법을 사용합니다. 여기에는 관측가능 시장가격에 영향을 미치지만 보험계약의 미래현금흐름에는 영향을 미치지 않는 요인(즉, 신용위험)은 배제되어 있습니다. 연결기업은 최초 인식시점에 이미 인식된 계약들에 기초하고 있는 각 계약집합에 적용가능한 할인율을 추정합니다. 인식요건이 충족된다면, 보고기간말 후 집합에 계약을 더 포함 할 수 있습니다. 이로 인해 최초 인식시점의 할인율결정에 변동이 있을 수 있으며, 해당 집합에 있는 계약들이 발행된 기간에 걸쳐 가중평균할인율을 사용하여 최초 인식시점에 적용가능한 할인율을 수정합니다. 해당 할인율은 신규 계약이 집합에 추가되는 보고기간의 초부터 적용합니다.비금융위험에 대한 위험조정은 비금융위험에서 생기는 현금흐름의 금액과 시기에 대한 불확실성을 부담하는 것에 대하여 연결기업이 요구하는 보상으로, 비금융위험으로 인해 발생하는 가능한 결과의 범위를 지닌 부채의 이행과 보험계약과 기대현재가치가 동일한 고정현금흐름을 발생시키는 부채의 이행의 차이를 신뢰수준기법을 통해산출합니다. 연결기업은 회사단위의 통합수준에서 분산효과를 고려하여 산출 후 개별계약 단위로 배부합니다.보험계약마진은 미래에 보험계약서비스를 제공함에 따라 인식하게 될 미실현이익을 나타냅니다. 보험계약마진은 보험계약의 집합을 최초로 인식할 때 측정하며, 손실부담계약집합이 아니라면 다음으로부터 수익이나 비용이 생기지 않도록 하는 금액으로측정합니다.- 이행현금흐름의 최초인식 금액- 최초 인식시점에 집합 내 계약에서 생기는 모든 현금흐름- 보험계약집합을 인식하기 전에 지급한 보험취득현금흐름에 대해 인식한 자산과 계약집합과 관련된 보험취득 현금흐름 이외의 현금흐름에 대해 이전에 인식한 그 밖의 자산 또는 부채의 제거 금액보험계약에 배분된 이행현금흐름, 이전에 인식한 보험취득 현금흐름 및 최초 인식시점에 계약에서 생기는 현금흐름의 총계가 순유출인 경우 최초 인식시점에 그 보험계약은 손실부담계약집합으로 분류하며, 순유출금액을 당기손익으로 인식하고 후속 측정 합니다.(2) 후속 측정보고기간말 현재 보험계약집합의 장부금액은 잔여보장부채와 발생사고부채의 합계입니다. 잔여보장부채는 보고기간말 현재 보험계약집합에 배분된 미래서비스와 관련된 이행현금흐름과 보험계약마진으로 구성됩니다. 발생사고부채는 보고기간말 시점에 집합에 배분된 과거 서비스와 관련된 이행현금흐름으로 구성됩니다.보험계약집합의 이행현금흐름은 미래현금흐름에 대한 현행 추정치, 현행할인율 및 비금융위험에 대한 위험조정의 현행 추정치를 이용하여 보고일에 측정되며, 이행현금흐름의 변동은 다음과 같이 인식됩니다.- 미래 서비스와 관련된 변동 : 보험계약마진 조정(만약 집합이 손실부담계약집합인 경우 보험서비스결과로 당기손익으로 인식)- 현재 또는 과거 서비스와 관련된 변동 : 보험서비스결과로 당기손익으로 인식- 화폐의 시간가치, 금융위험 및 그 변동효과 : 보험금융손익으로 인식4-14-4-2 보험료배분접근법연결기업은 일반보험, 자동차보험 및 장기비비례출재계약에 대해 계약집합의 개시 시점에 아래의 조건을 만족한 계약집합에 대해 보험료배분접근법을 적용하고 있습니다.- 계약집합 내 각 계약의 보장기간(계약의 경계 내의 모든 보험료에서 생기는 보험계약서비스 포함)이 1년 이하- 보험료배분접근법을 사용하더라도 일반모형 요구사항을 적용해 측정한 것과 중요한 차이 없이 집합에 대한 잔여보장부채를 측정할 것으로 합리적으로 기대하는 경우(1) 최초 측정각 계약집합의 최초인식시점의 잔여보장부채의 장부금액은 최초인식시점의 보험료 수취액에서 취득일에 집합에 배분된 보험취득현금흐름을 차감하고 계약집합과 관련된 현금흐름에 대해 종전에 인식한 자산 또는 부채를 최초 인식시점에 제거하여 생기는 금액을 가감하여 측정합니다. 다만, 자동차보험은 계약의 보장기간이 1년 이하이므로 모든 보험취득현금흐름이 발생했을 때 비용으로 처리하는 정책을 적용합니다.(2) 후속 측정후속적으로 잔여보장부채의 장부금액은 보험료의 수취, 보험취득현금흐름의 상각 및 금융요소의 조정에 따라 증가하며 집합에 배분된 보험취득현금흐름(비용으로 인식한 경우 제외) 및 서비스 제공에 따라 보험수익으로 인식하는 금액에 따라 감소합니다.연결기업은 일반보험 중 기술보험을 제외하고 서비스의 각 부분을 제공하는 시점과 보험료 납입기일 사이의 기간이 1년 이하이므로 유의적인 금융요소를 가지고 있지 않다고 판단하여 화폐의 시간가치와 금융위험의 효과를 반영하기 위해 잔여보장부채의 장부금액을 조정하지 않습니다.보장기간 중 어느 때라도 사실과 상황이 보험계약집합이 손실부담계약이라는 것을 나타낸다면 잔여보장부채의 장부금액과 관련된 이행현금흐름의 현행 추정치와의 차이를 산정하여 잔여보장부채에 가산하고 당기손익에 손실을 인식합니다.4-14-5 출재보험계약연결기업은 다음사항을 제외하고, 보험계약집합 측정에 적용하는 회계정책을 출재보험계약집합 측정에 동일하게 적용합니다.- 재보험계약 발행자의 불이행 관련 모든 위험의 효과(담보로 인한 효과와 분쟁으로 인한 손실을 포함)를 재보험계약집합 측정 시 포함합니다. 재보험자의 불이행위험 효과를 매 보고기간 말 재측정하며 불이행위험의 변동효과를 당기손익으로 인식합니다.- 재보험자에게 이전하는 위험을 반영하도록 비금융위험에 대한 위험조정을 산정합니다.- 재보험계약은 재보험의 특성을 고려하여 최초 인식시점의 이행현금흐름이 순유출이더라도, 해당 계약을 손실부담집합으로 분류하거나 순유출 예상금액을 당기손익으로 인식하지 않습니다.4-14-6 계약변경과 제거연결기업은 보험계약에 명시된 의무가 만료, 이행 또는 취소 등으로 소멸된 경우 제거합니다. 또한, 계약조건이 변경되어 새로운 계약조건이 이미 있었더라면 회계처리가 유의적으로 달랐을 경우, 계약을 제거하고 새로운 계약으로 인식합니다. 계약조건이 변경되었지만 계약을 제거하지 않는 경우, 이행현금흐름의 추정치 변동으로 처리합니다.4-14-7 표시연결기업은 재무상태표에 다음의 장부금액을 별도로 표시합니다.- 자산인 발생 보험계약 포트폴리오- 부채인 발행 보험계약 포트폴리오- 자산인 출재보험계약 포트폴리오- 부채인 출재보험계약 포트폴리오연결기업은 포괄손익계산서에 인식한 금액을 보험수익과 보험서비스비용으로 구성된 보험서비스결과와 보험금융손익으로 세분하여 표시합니다.연결기업은 비금융위험에 대한 위험조정의 변동분을 보험서비스결과와 보험금융손익으로 세분화하지 않고, 비금융위험에 대한 위험조정의 전체 변동분을 보험서비스결과의 일부로 포함합니다.연결기업은 출재보험계약의 수익이나 비용은 발행한 보험계약의 비용 또는 수익과 별도로 표시합니다.4-14-8 보험수익보험수익은 보험계약집합에서 발생하는 서비스를 제공하고 그러한 서비스에 대한 교환으로 받을 것으로 기대하는 대가를 반영하는 금액을 나타냅니다.

일반모형을 적용하는 보험계약집합의 경우 당기에 인식되는 보험수익은 기초시점에 예상한 금액으로 당기 중 발생한 보험금과 비용, 위험조정의 변동 및 당기 중 제공한 서비스에 따라 인식한 보험계약마진 금액 등으로 구성되어 있습니다.보고기간 동안 보험수익으로 인식하는 보험계약마진금액은, 보험계약집합 별 상각 전 기말 잔여보험계약마진을 보고기간 동안 제공된 보장단위와 그 이후의 보장단위에 비례 배분한 후, 보고기간 동안 제공된 보장단위에 배분된 금액으로 인식합니다. 보장단위 수는 보험계약에 의해 제공된 보험계약서비스의 양적 단위이며, 보험보장서비스와 투자수익서비스 및 투자관련서비스의 양적단위와 예상 듀레이션을 고려하여 결정됩니다.또한 보험취득현금흐름과 관련한 보험수익은 시간의 경과에 따른 체계적인 방법으로각 보고기간에 배분되어, 당기분은 보험수익과 보험서비스비용으로 동일한 금액으로인식됩니다.보험료배분접근법하에서의 보험수익은 총 예상보험료 수취액을 시간의 경과 기준에 따라(다만 보장기간 동안 위험 해제의 기대패턴이 시간의 경과와 유의적으로 다른 경우에는 그 기대 패턴에 따라) 체계적인 방법을 적용하여 인식하고 있습니다.어느 회계모형을 적용하든 투자요소(보험사건의 발생 여부와 같이 모든 상황에서 보험계약에 따라 보험계약자에게 상환해야 하는 금액으로서 해약환급금이나 만기환급금 등)는 보험수익 및 보험서비스비용에서 제외됩니다.손실요소는 기초시점 예상현금흐름 유출액의 현재가치(투자요소, 보험취득현금흐름 제외)와 기초 비금융위험에 대한 위험조정금액을 합한 금액 대비 기초 손실요소 잔액의 비율로 체계적인 방법으로 각 보고기간에 배분됩니다. 손실요소 배분액 중 당기분은 보험수익과 보험서비스비용에서 동일한 금액이 제외됩니다.4-14-9 보험서비스비용발행한 보험계약집합으로 인해 발생하는 보험서비스비용은 다음으로 구성됩니다.- 해당기간에 발생한 보험금 및 기타보험서비스비용(투자요소 제외)

- 보험취득현금흐름의 상각- 과거 서비스와 관련된 변동분. 즉, 발생사고부채와 관련된 이행현금흐름의 변동- 미래 서비스와 관련된 변동분. 즉, 손실부담계약집합의 손실 및 그러한 손실의 환입4-14-10 보험금융손익보험금융손익은 다음에서 발생하는 보험계약집합과 재보험계약집합 장부금액의 변동으로 이루어져 있습니다.- 화폐의 시간가치 및 그 변동 효과- 금융위험 및 그 변동 효과연결기업은 전체 포트폴리오에 대해 보험금융손익을 당기손익과 기타포괄손익으로 구분하는 회계정책을 선택하였습니다. 예상되는 총보험금융손익을 계약집합의 듀레이션에 걸쳐 체계적으로 배분하여 산정한 금액을 당기손익으로 포함하기 위해 아래와 같은 방법을 적용하여 구분하며, 그 외의 금액은 기타포괄손익으로 포함합니다. - 금융위험과 관련된 가정 변동이 보험계약자에게 지급되는 금액에 상당한 영향을 미치지 않는 보험계약집합의 경우 최초인식시점에 결정된 할인율을 사용하여 결정합니다.- 금융위험과 관련된 가정 변동이 보험계약자에게 지급되는 금액에 상당한 영향을 미치는 보험계약집합의 경우 계약집합의 잔여 듀레이션에 걸쳐 수정된 잔여 기대금융손익을 단일률을 사용하여 결정합니다.- 보험료배분접근법을 적용하는 보험계약집합의 경우 보험금 발생일에 결정된 할인율을 사용하여 결정합니다.연결기업이 보험계약을 제3자에게 이전하거나 보험계약조건이 변경되어 제거하는 경우, 해당 보험계약의 기타포괄손익누계액은 당기손익으로 재분류 조정됩니다.4-14-11 재보험수익 및 재보험서비스비용연결기업은 출재보험계약집합에서 생기는 손익을 보험금융손익 외에 재보험자로부터 회수한 금액(재보험수익)과 지급된 보험료 배분액(재보험서비스비용)으로 구분하여 표시합니다. 연결기업은 재보험계약집합에서 보장을 받거나 기타서비스를 제공받은 부분을 재보험서비스비용으로 인식합니다. 재보험계약의 보고기간 제공받은 서비스와 관련된 재보험서비스비용은 연결기업이 보상을 제공한 서비스와 관련한 잔여보장재보험자산의 변동을 나타냅니다. 재보험수익은 재보험자로부터 회수된 금액을 인식합니다. 또한 손실회수에 대하여 인식한 금액을 재보험자로부터 회수된 금액으로 표시합니다.

4-15 종업원급여연결기업은 확정기여제도와 확정급여제도를 운영하고 있습니다.(1) 단기종업원급여종업원이 관련 근무용역을 제공한 보고기간말부터 12개월 이내에 결제될 단기종업원급여는 근무용역과 교환하여 지급이 예상되는 금액을 근무용역이 제공된 때에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단기종업원급여는 할인하지 않은 금액으로 측정하고있습니다.

(2) 퇴직급여 : 확정기여제도확정기여제도와 관련하여 일정기간 종업원이 근무용역을 제공하였을 때에는 그 근무용역과 교환하여 확정기여제도에 납부해야 할 기여금에 대하여 자산의 원가에 포함되는 경우를 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 납부해야 할 기여금은 이미 납부한 기여금을 차감한 후 부채(미지급비용)로 인식하고 있습니다. 또한, 이미 납부한 기여금이 보고기간말 이전에 제공된 근무용역에 대해 납부하여야 하는 기여금을 초과하는 경우에는 초과 기여금 때문에 미래 지급액이 감소하거나 현금이 환급되는 만큼을 자산(선급비용)으로 인식하고 있습니다.(3) 퇴직급여 : 확정급여제도보고기간말 현재 확정급여제도와 관련된 확정급여부채는 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 인식하고 있습니다.확정급여부채는 매년 독립적인 계리사에 의해 예측단위적립방식으로 계산되고 있습니다. 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 산출된 순액이 자산일 경우, 제도로부터 환급받거나 제도에 대한 미래기여금이 절감되는 방식으로 이용가능한 경제적 효익의 현재가치를 한도로 자산을 인식하고 있습니다.

순확정급여부채의 재측정요소는 보험수리적손익, 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익 및 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 자산인식상한효과의 변동으로 구성되어 있으며, 즉시 기타포괄손익으로 인식됩니다.

연결기업은 순확정급여부채(자산)의 순이자를 순확정급여부채(자산)에 연차보고기간초에 결정된 할인율을 곱하여 결정되며 보고기간 동안 기여금 납부와 급여지급으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동을 고려하여 결정하고 있습니다. 확정급여제도와 관련된 순이자비용과 기타비용은 당기손익으로 인식됩니다.제도의 개정이나 축소가 발생하는 경우, 과거근무에 대한 효익의 변동이나 축소에 따른 손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 연결기업은 확정급여제도의 정산이 일어나는 때에 정산으로 인한 손익을 인식하고 있습니다.

4-16 충당부채충당부채는 과거사건의 결과로 존재하는 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행하기 위하여 경제적 효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 인식하고 있습니다. 충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재의무를 보고기간말에 이행하기 위하여 소요되는 지출에 대한 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다.매 보고기간말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간 말 현재 최선의 추정치를반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다. 충당부채는 최초 인식과 관련 있는 지출에만 사용하고 있습니다.

4-17 외화(1) 기능통화연결기업은 연결재무제표를 작성할 때 모든 거래를 기능통화에 의하여 측정 및 인식하고 있습니다. 기능통화란 영업활동이 이루어지는 주된 경제 환경의 통화를 의미하며 각 실체에 있어 기능통화와 다른 통화로 이루어지는 거래는 기능통화로 환산하여 측정 및 인식하고 있습니다.

(2) 외화거래연결기업을 구성하는 개별기업들의 재무제표 작성에 있어서 그 기업의 기능통화 외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율을 적용하여 기록하고 있습니다. 매 보고기간 말에 화폐성 외화항목은 보고기간말의 마감환율로 환산하고 있습니다. 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산하고, 역사적원가로 측정하는 비화폐성항목은 거래일의 환율로 환산하고 있습니다.

화폐성항목의 결제시점에 생기는 외환차이와 해외사업장순투자 환산차이 또는 현금흐름위험회피로 지정된 금융부채에서 발생한 환산차이를 제외한 화폐성항목의 환산으로 인해 발생한 외환차이는 모두 당기손익으로 인식하고 있습니다. 비화폐성항목에서 발생한 손익을 기타포괄손익으로 인식하는 경우에는 그 손익에 포함된 환율변동효과도 기타포괄손익으로 인식하고, 당기손익으로 인식하는 경우에는 환율변동효과도 당기손익으로 인식하고 있습니다.

4-18 납입자본(1) 지분상품보통주는 자본으로 분류하며 자본거래와 직접 관련되어 발생하는 증분원가는 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감하고 있습니다.우선주는 상환하지 않아도 되거나 연결기업의 선택에 의해서만 상환되는 경우와 배당의 지급이 연결기업의 재량에 의해 결정된다면 자본으로 분류하고, 지배기업의 주주총회에서 배당을 승인하면 배당금을 인식하고 있습니다.

주주가 특정일이나 그 이후에 확정되거나 확정가능한 금액의 상환을 청구할 수 있거나 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류하고 있습니다. 관련 배당은 발생시점에 이자비용으로 보아 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(2) 신종자본증권지배기업이 금융상품의 발행자인 경우 계약조건의 실질에 따라 금융상품을 금융부채또는 자본으로 분류하고 있습니다. 지배기업은 금융상품과 관련하여 현금 등 금융자산을 인도하기로 하는 등의 계약상 의무를 회피할 수 있는 무조건적인 권리를 가지고있는 신종자본증권의 경우 지분상품으로 분류하여 자본의일부로 표시하고 있습니다.한편, 연결기업 내 종속기업이 발행한 신종자본증권은 이 구분 기준에 따라 비지배지분으로 분류되며 지급되는 분배금은 연결포괄손익계산서상 비지배지분에 귀속되는 당기순이익으로 처리하고 있습니다.(3) 자기주식연결기업이 자기지분상품을 재취득하는 경우에 이러한 지분상품은 자기주식의 과목으로 자본에서 직접 차감하고 있습니다. 자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 아니합니다. 지배기업 또는 연결기업 내의 다른 기업이 자기주식을 취득하여 보유하는 경우 지급하거나 수취한 대가는 자본에서 직접 인식하고 있습니다.

4-19 주식기준보상연결기업은 제공받는 재화나 용역의 대가로 종업원에게 주식이나 주식선택권을 부여하는 주식결제형 주식보상거래에 대하여 제공받는 재화나 용역의 공정가치 또는 제공받는 재화나 용역의 공정가치를 신뢰성있게 측정할 수 없다면 부여한 지분상품의 공정가치에 기초하여 재화나 용역의 공정가치를 간접 측정하고 그 금액을 가득기간 동안에 종업원급여(당기비용)와 자본으로 인식하고 있습니다. 주식선택권의 가득조건이 용역제공조건 또는 시장조건이 아닌 가득조건인 경우에는 궁극적으로 가득되는주식선택권의 실제 수량에 기초하여 결정되도록 인식된 종업원비용을 조정하고 있습니다.

제공받는 재화나 용역의 대가로 현금을 지급하는 현금결제형 주식기준보상거래의 경우 제공받는 재화나 용역과 그 대가로 부담하는 부채를 공정가치로 측정하고 가득기간 동안 종업원급여비용과 부채로 인식하고 있습니다. 또한 부채가 결제될 때까지 매보고기간 말과 최종결제일에 부채의 공정가치를 재측정하고, 공정가치의 변동액은 종업원급여로 인식하고 있습니다.

4-20 수익ㆍ비용의 인식

(1) 이자수익과 이자비용이자수익과 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 연결포괄손익계산서에 인식합니다. 유효이자율은 금융상품의 기대존속기간에 추정되는 미래현금지급액이나 수취액의 현재가치를 금융자산의 총 장부금액이나 금융부채의 상각후원가와 정확하게 일치시키는 이자율입니다. 이자수익이나 이자비용을 계산할 때, 유효이자율은 자산의 총장부금액(해당 자산의 신용이 손상되지 않은 경우)이나 부채의 상각후원가에 적용합니다. 그러나, 최초 인식 이후에 후속적으로 신용이 손상된 금융자산에 대해서는 이자수익은 해당 금융자산의 상각후원가에 유효이자율을 적용하여 계산합니다. 만일 해당 자산이 더는 신용이 손상된 것으로 볼 수 없다면 총 장부금액에 유효이자율을 적용하여 이자수익을 계산합니다.

(2) 수수료수익연결기업은 거래상대방에게 제공한 다양한 범위의 용역 제공으로부터 수수료수익을 인식하고 있습니다. 수수료수익은 다음과 같이 회계처리하고 있으며 금융용역수수료의 수익인식은 그 수수료 부과 목적과 관련된 금융상품의 회계처리기준에 따라 달라집니다.

가. 수수료수익이 금융자산 유효이자율의 주요 구성요소인 경우 유효이자율법으로
가. 인식하고 있습니다.나. 용역의 제공으로부터 가득되는 수수료수익은 용역의 제공 기간에 걸쳐 인식하고
나. 있습니다.다. 유의적인 행위의 이행으로부터 발생하는 수수료수익은 유의적인 행위를 완료한 시점에 즉시 인식하고 있습니다.

(3) 배당수익배당수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식하고 있습니다.

4-21 법인세법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있으며, 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합에서 발생하는 세액을 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(1) 당기법인세당기법인세는 당기의 과세소득을 기초로 산정하고 있습니다. 과세소득은 포괄손익계산서상의 법인세비용차감전순이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금불인정항목을 제외하므로 연결포괄손익계산서상 손익과 차이가 있습니다. 연결기업의 당기법인세와 관련된 미지급법인세는 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율을 사용하여 계산하고 있습니다.

당기법인세자산과 당기법인세부채는 다음의 조건을 모두 충족하는 경우에만 상계를 합니다. - 인식된 금액에 대한 법적으로 집행가능한 상계권리를 가지고 있음 - 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있음

(2) 이연법인세

이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때에는 보고기간말에 연결기업이 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따른 세효과를 반영하고 있습니다. 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분에 관한 가산할 일시적차이에 대해서는 연결기업이 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고는 모두 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한, 차감할 일시적차이로 인하여 발생하는 이연법인세자산은 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고, 일시적차이가 사용될 수 있는 기간에 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에 인식하고 있습니다.

미사용 세무상결손금과 세액공제, 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우 그 범위 안에서 이월된 미사용 세무상결손금과 세액공제, 차감할 일시적차이에 대하여 이연법인세자산을 인식합니다. 미래 과세소득은 관련 가산할 일시적차이의 소멸에 의해 결정됩니다. 가산할 일시적차이가 이연법인세자산을 완전히 인식하기에 충분하지 않다면, 현재 일시적차이들의 소멸과 연결기업 내의 종속기업들의 사업계획을 미래 과세소득에 고려합니다. 이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하고, 이연법인세자산으로 인한 혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 보고기간말 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 보고기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정하고 있습니다. 이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때 보고기간말 현재 연결기업이 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따라 법인세효과를 반영하고 있습니다. 이연법인세자산과 부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이고, 연결기업이 인식된 금액을 상계할 수 있는 법적 권한을 가지고 있으며 당기 법인세부채와 자산을 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다.

4-22 주당이익연결기업은 보통주 기본주당이익과 희석주당이익을 계속영업손익과 당기순손익에 대하여 계산하고 연결포괄손익계산서에 표시하고 있습니다. 기본주당이익은 보통주에 귀속되는 당기순손익을 보고기간 동안에 유통된 보통주식수를 가중평균한 주식수로 나누어 계산하고 있습니다. 희석주당이익은 전환사채와 종업원에게 부여한 주식기준보상 등 모든 희석화 효과가 있는 잠재적 보통주의 영향을 고려하여 보통주에 귀속되는 당기순손익 및 가중평균유통보통주식수를 조정하여 계산하고 있습니다.

4-23 미적용 제ㆍ개정 기준서제정 또는 공표되었으나 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. 연결기업은 재무제표 작성시 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 조기적용하지 아니하였습니다.- 기업회계기준서 제1116호 '리스' - 판매후리스에서 발생하는 리스부채기업회계기준서 제1116호 '리스' 개정사항은 판매자-리스이용자가 판매후리스 거래에서 생기는 리스부채 측정 시, 계속 보유하는 사용권에 대해서는 어떠한 차손익 금액도 인식하지 않는다는 요구사항을 명확히 하였습니다.이 개정사항은 2024년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용일 전에 체결된 판매후리스 거래에 소급하여 적용합니다. 또한 조기 적용이 허용되며 그 사실은 공시되어야 합니다.이 개정사항은 연결기업의 연결재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 예상됩니다.- 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동ㆍ비유동 분류기업회계기준서 제1001호 문단 69~76에 대한 개정사항은 부채의 유동ㆍ비유동 분류에 대한 다음의 요구사항을 명확히 합니다.ㆍ결제를 연기할 수 있는 권리의 의미ㆍ연기할 수 있는 권리가 보고기간말 현재 존재ㆍ기업이 연기할 수 있는 권리의 행사 가능성은 유동성 분류에 영향을 미치지 않음ㆍ전환부채의 내재파생상품 자체가 지분상품일 경우에만 부채의 조건이 유동성 분류에 영향을 미치지 않음또한, 기업이 차입약정으로 인해 발생한 부채를 비유동부채로 분류하고, 결제를 연기할 수 있는 권리가 보고기간 후 12개월 이내에 약정사항을 준수하는지 여부에 좌우될 때, 관련 정보 공시 요구사항이 도입되었습니다.이 개정사항은 2024년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하며 소급 적용합니다. 연결기업은 개정사항이 현행 실무에 미칠 영향과 기존의 대출 약정에 재협상이 필요한지를 평가하고 있습니다.- 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 제1107호 '금융상품:공시' 개정 - 공급자금융약정 공급자금융약정의 특징을 기술하고 그러한 약정에 대한 추가 공시를 요구하는 기업회계 기준서 제1007호 '현금흐름표', 제1107호 '금융상품: 공시'가 개정되었습니다. 이 개정사항은 공급자금융약정이 기업의 부채와 현금흐름 및 유동성위험에 미치는 영향을 재무제표 이용자가 이해할 수 있도록 도움을 주기 위한 것입니다.이 개정사항은 2024년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용됩니다. 또한 조기적용이 허용되며 그 사실은 공시되어야 합니다.이 개정사항은 연결기업의 연결재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 예상됩니다.4-24 기후 관련 위험연결기업은 추정과 가정에 기후 관련 위험을 고려합니다. 이 평가에는 물리적 위험과전환위험이 연결기업에 미칠 수 있는 광범위한 영향이 포함됩니다. 기후 관련 위험은재무제표의 여러 항목에서 고려된 추정 및 가정의 불확실성을 증가시킵니다. 기후 관련 위험이 현시점의 측정에 중요한 영향을 미치지 않더라도 연결기업은 새로운 기후 관련 법률과 같은 기후 관련 변화와 개발을 주의깊게 모니터링하고 있습니다.

5. 영업부문별 현황

5-1 지역에 대한 정보는 외부고객으로부터의 수익, 본사 소재지 국가 및 외국 소재의비유동자산 금액에 대해 구분하게 되어 있습니다. 연결기업의 주요 수익발생국가는 대한민국에서 발생하고 있습니다.5-2 연결기업은 연결기업 각 영업부문에 대해 최고의사결정권자에게 보고되는 사업부문별로 공시하고 있습니다. 최고영업의사결정자는 영업부문에 배분될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는 책임을 가지고 있으며, 전략적 의사결정을 수행하는 이사회를 최고의사결정자로 보고 있습니다.

5-3 당기 및 전기 중 영업부문별 경영성과는 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
보험부문
증권부문
캐피탈부문
기타부문(주1)
조정(주2)
합 계(주3)

총영업수익
10,933,502
46,557,028
891,267
432,310
(255,749)
58,558,358

총영업비용
8,825,491
45,938,107
628,887
92,097
140,274
55,624,856

영업이익
2,108,011
618,921
262,380
340,213
(396,023)
2,933,502

영업외수익
16,145
98,110
37,722
38
(28,118)
123,897

영업외비용
4,313
233,936
19,450
140
(44,364)
213,475

법인세비용
552,681
110,704
63,077
(3,336)
(3,937)
719,189

당기순이익
1,567,162
372,391
217,575
343,447
(375,840)
2,124,735

(주1) 중단영업으로 분류된 메리츠자산운용(주)의 경영성과가 포함되어 있습니다.(주2) 메리츠자산운용(주)의 중단영업 분류로 인한 조정 금액이 포함되어 있습니다.(주3) 중단영업으로 인한 손익은 제외되어 있습니다.

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
보험부문
증권부문
캐피탈부문
기타부문(주1)
조정(주2)
합 계(주3)

총영업수익
9,678,665
56,236,790
800,801
179,473
322,618
67,218,347

총영업비용
7,968,682
55,434,009
511,051
58,322
353,089
64,325,153

영업이익
1,709,983
802,781
289,750
121,151
(30,471)
2,893,194

영업외수익
6,974
101,089
57,740
22
(48,402)
117,423

영업외비용
3,901
107,722
10,408
175
(25,365)
96,841

법인세비용
455,833
222,474
82,661
12,528
5,045
778,541

당기순이익
1,257,223
573,674
254,421
108,470
(58,553)
2,135,235

(주1) 중단영업으로 분류된 메리츠자산운용(주)의 경영성과가 포함되어 있습니다.(주2) 메리츠자산운용(주)의 중단영업 분류로 인한 조정 금액이 포함되어 있습니다.(주3) 중단영업으로 인한 손익은 제외되어 있습니다.

5-4 당기말 및 전기말 현재 영업부문별 재무현황은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
보험부문
증권부문
캐피탈부문
기타부문(주1)
조 정
합 계

총자산(주2)
39,525,209
55,031,075
8,598,012
4,843,470
(5,761,923)
102,235,843

총부채(주2)
34,046,676
50,378,505
7,152,190
1,291,468
(730,181)
92,138,658

(주1) 중단영업으로 분류된 메리츠자산운용(주)의 자산, 부채 금액이 포함되어 있습니다.(주2) 보고부문별 총자산 및 총부채 금액은 부문간 거래금액 고려 전 기준 금액입니다.

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
보험부문
증권부문
캐피탈부문
기타부문
조 정
합 계

총자산(주1)
32,387,945
47,386,180
9,066,516
2,773,654
(2,636,896)
88,977,399

총부채(주1)
28,721,486
42,930,135
7,830,626
1,107,932
(154,750)
80,435,429

(주1) 보고부문별 총자산 및 총부채 금액은 부문간 거래금액 고려 전 기준 금액입니다.

6. 현금및예치금

6-1 당기말 및 전기말 현재 현금 및 예치금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

현금및현금성자산

당좌예금
25,211
28,008

보통예금
359,416
1,463,439

외화예금
111,362
127,636

MMDA
676,935
683,306

기타예금
819,143
1,353,017

소 계
1,992,067
3,655,406

예치금

정기예금
1,116,021
708,748

외화정기예적금
13,909
14,953

당좌개설보증금
193
181

투자자예탁금별도예치금
330,363
231,983

대차거래이행보증금
-
200,000

증권시장매매증거금
47,000
74,000

장내파생상품매매증거금
415,692
503,838

유통금융차주담보금
48
33

유통금융담보금
536
10

기타예치금
1,012,273
533,530

소 계
2,936,035
2,267,276

합 계
4,928,102
5,922,682

6-2 당기말 및 전기말 현재 사용이 제한된 예치금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
금융기관
당기말
전기말
사용제한 사유

기타예금
신한은행 등
144
-
소송관련 압류

정기예금
우리은행 등
302,000
302,000
차액결제관련 및 대차관련 담보

투자자예탁금별도예치금
한국증권금융
330,363
231,983
(주1)

증권시장매매증거금
한국거래소
47,000
74,000

대차거래이행보증금
한국예탁결제원 등
-
200,000

장내파생상품매매증거금
한국거래소
415,692
503,838

유통금융차주담보금
한국증권금융
48
33

유통금융담보금
한국증권금융
536
10

기타예치금
국민은행 등
317,021
191,748
대차관련 담보

당좌개설보증금
국민은행 등
193
181

합 계
1,412,997
1,503,793

(주1) 연결기업은 자본시장과금융투자업에관한법률 제74조 등에 따라 고객예탁금을 예탁기관에 예치하여야 하는 바, 위탁자예수금, 장내파생상품거래예수금, 저축자예수금, 집합투자증권투자자예수금, 조건부예수금의 합계액에서 현금위탁증거금을 차감한 금액 이상의 금액을 매일 재계산하여 한국증권금융㈜에 별도예치하고 있습니다.

7. 당기손익-공정가치측정금융자산

7-1 당기말 및 전기말 현재 당기손익-공정가치측정금융자산의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당기말
전기말

당기손익-공정가치측정유가증권
주식및출자금
2,233,035
1,424,894

국공채
12,712,124
10,579,153

특수채
4,406,293
4,196,758

회사채
3,603,840
3,558,084

신종자본증권
-
311,218

수익증권
11,144,610
5,254,148

기업어음증권
816,026
721,267

전자단기사채
2,434,581
3,053,737

외화유가증권
2,091,395
1,737,279

투자자예탁금별도예치금(신탁)(주1)
764,310
870,872

손해배상공동기금(주2)
49,561
49,523

주가연계증권
96,406
166,294

주식워런트증권
-
7

사모사채
1,737,006
1,406,864

기타복합금융상품
-
3,131

기타유가증권
2,006,574
1,202,579

신용위험조정액
(229)
(377)

이연 최초거래일 손익 조정액
39,712
66,074

소 계
44,135,244
34,601,505

당기손익-공정가치측정대출채권
기타대출채권
1,700,010
2,189,414

소 계
1,700,010
2,189,414

합 계
45,835,254
36,790,919

(주1) 연결기업은 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제74조 등에 따라 고객예탁금을 예탁기관에 예치하여야 하는 바, 위탁자예수금, 장내파생상품거래예수금, 저축자예수금, 집합투자증권투자자예수금, 조건부예수금의 합계액에서 현금위탁증거금을 차감한 금액 이상의 금액을 매일 재계산하여 한국증권금융㈜에 별도 예치하고 있습니다.(주2) 연결기업은 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제394조와 동법 시행령 제36조의 규정에 의거 유가증권시장 또는 선물시장에서의 매매거래의 위약으로 인하여 발생하는 손해를 배상하기 위하여 유가증권시장 또는 선물시장에서의 거래대금의 연결기업 부담분에 해당하는 금액을 증권시장 공동기금 및 파생상품시장 공동기금으로한국거래소에 적립하고 있습니다.

8. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 8-1 당기말 및 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

취득원가
장부금액
취득원가
장부금액

기타포괄손익-공정가치측정지분상품(주1)

주식
129,143
383,919
109,743
351,390

외화유가증권
19,002
24,795
19,002
15,137

기타지분상품
90,000
87,008
-
-

소 계
238,145
495,722
128,745
366,527

기타포괄손익-공정가치측정채무상품

국공채
10,719,374
8,782,333
10,065,934
7,145,057

특수채
3,144,347
2,988,750
3,360,437
3,045,211

금융채
1,199,416
1,202,766
638,547
624,511

회사채
2,710,810
2,617,786
2,448,406
2,284,098

외화유가증권
1,301,783
1,083,165
1,263,510
1,025,254

대출채권
10,722,771
10,747,220
8,815,296
8,584,641

소 계
29,798,501
27,422,020
26,592,130
22,708,772

합 계
30,036,646
27,917,742
26,720,875
23,075,299

(주1) 법률에 의한 출자 및 취득, 기부 및 공공성 목적 또는 비즈니스 협업 등의 목적으로 취득한 지분증권에 대해서는 기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 분류하였습니다.

8-2 당기 및 전기 중 기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
당기초
회계기준변경효과(주1)
평가손익
기대신용손실변동
처분 등 실현
당기말

당기손익으로재분류

이익잉여금분류

기타포괄손익-공정가치측정지분상품

주식
241,254
-
13,164
-
-
359
254,777

외화유가증권
(3,866)
-
9,659
-
-
-
5,793

기타지분상품
-
(18,782)
15,789
-
-
-
(2,993)

소 계
237,388
(18,782)
38,612
-
-
359
257,577

기타포괄손익-공정가치측정채무상품

국공채
(2,939,943)
-
977,283
-
24,536
-
(1,938,124)

특수채
(314,907)
-
167,612
38
(7,722)
-
(154,979)

금융채
(12,561)
-
17,324
1,560
62
-
6,385

회사채
(165,428)
-
61,399
770
13,855
-
(89,404)

외화유가증권
(236,291)
-
19,637
249
-
-
(216,405)

대출채권
(203,548)
-
190,997
66,390
-
-
53,839

소 계
(3,872,678)
-
1,434,252
69,007
30,731
-
(2,338,688)

합 계
(3,635,290)
(18,782)
1,472,864
69,007
30,731
359
(2,081,111)

법인세효과
947,327

543,618

법인세 차감 후 잔액
(2,687,963)

(1,537,493)

(주1) 기업회계기준 제1117호 '보험계약'의 경과규정에 따라, 금융자산에 대한 분류를 변경하였습니다.

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
전기초
평가손익
기대신용손실변동
처분 등 실현
전기말

당기손익으로재분류

이익잉여금분류

기타포괄손익-공정가치측정지분상품

주식
200,824
40,430
-
-
-
241,254

외화유가증권
-
(3,866)
-
-
-
(3,866)

소 계
200,824
36,564
-
-
-
237,388

기타포괄손익-공정가치측정채무상품

국공채
(1,136,839)
(1,803,038)
-
(66)
-
(2,939,943)

특수채
(48,847)
(264,911)
3,725
(4,874)
-
(314,907)

금융채
(694)
(13,691)
1,127
697
-
(12,561)

회사채
(22,250)
(143,520)
2,745
(2,403)
-
(165,428)

외화유가증권
114,504
(344,217)
823
(7,401)
-
(236,291)

대출채권
32,666
(258,927)
22,870
(157)
-
(203,548)

소 계
(1,061,460)
(2,828,304)
31,290
(14,204)
-
(3,872,678)

합 계
(860,636)
(2,791,740)
31,290
(14,204)
-
(3,635,290)

법인세효과
228,199

947,327

법인세 차감 후 잔액
(632,437)

(2,687,963)

8-3 당기 및 전기 중 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 중 채무상품의 기대신용손실충당금 변동 내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된 금융자산

기초
98,377
604
1,341
100,322

전체기간 기대신용손실로 대체
(2,587)
2,587
-
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(685)
-
685
-

기대신용손실전입
35,066
5,090
28,851
69,007

기말
130,171
8,281
30,877
169,329

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된 금융자산

기초
68,461
571
-
69,032

전체기간 기대신용손실로 대체
(118)
118
-
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(919)
(210)
1,129
-

기대신용손실전입
30,953
125
212
31,290

기말
98,377
604
1,341
100,322

8-4 당기 및 전기 중 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 중 채무상품의 총장부가액변동 내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된 금융자산

기초
22,579,031
15,115
114,626
22,708,772

전체기간 기대신용손실로 대체
(156,039)
156,039
-
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(57,642)
-
57,642
-

실행 및 회수 등
3,111,359
(13,050)
(86,040)
3,012,269

외화환산과 그 밖의 변동
1,615,686
9,292
76,001
1,700,979

기말
27,092,395
167,396
162,229
27,422,020

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된 금융자산

기초
19,856,943
43,698
11,341
19,911,982

전체기간 기대신용손실로 대체
(12,763)
12,763
-
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(102,233)
(14,103)
116,336
-

실행 및 회수
5,323,498
8,845
57,300
5,389,643

외화환산과 그밖의 변동
(2,486,414)
(36,088)
(70,351)
(2,592,853)

기말
22,579,031
15,115
114,626
22,708,772

9. 상각후원가측정대출채권9-1 당기말 및 전기말 현재 상각후원가측정대출채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

보험약관대출금
1,069
920

부동산담보대출금
835,650
453,376

지급보증대출금
13
21

환매조건부 채권매수
1,604,743
4,049,616

신용공여금(주1)
1,664,635
674,772

매입대출채권
200
200

사모사채
-
71,900

기타대출금
10,824,564
9,244,736

소 계
14,930,874
14,495,541

이연대출부대손익
(14,093)
(10,000)

기대신용손실충당금
(282,765)
(180,280)

합 계
14,634,016
14,305,261

기대신용손실충당금 설정비율
1.89%
1.24%

(주1) 연결기업은 신용거래고객을 위하여 주식매수자금을 융자하거나 연결기업에 유가증권을 예탁하고 있는 고객에 대하여 대출을 실행하고 있는 바, 이를 각각 신용거래융자금과 증권담보대출금으로 계상하고 있습니다. 연결기업은 신용거래융자금에 대하여 투자종목에 따라서 동 융자금의 최소 140%에서 최대 160%에 상당하는 유가증권 또는 현금을 담보로 제공받고 있으며, 일차적으로 고객이 해당 신용거래융자금으로 매수한 주식을 담보로 제공받고 있습니다(신용매수담보증권). 연결기업은 상기 일차담보가 기준에 미달할 때에는 고객으로부터 현금(신용공여담보금) 또는 유가증권(신용거래담보증권)을 추가 담보로 제공받고 있습니다.

9-2 당기말 및 전기말 현재 상각후원가측정대출채권 기대신용손실충당금의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

부동산담보대출금
228
291

신용공여금
-
1,532

매입대출채권
2
2

사모사채
-
159

기타대출금
282,535
178,296

합 계
282,765
180,280

9-3 당기 및 전기 중 상각후원가측정대출채권의 기대신용손실충당금 변동 내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된 금융자산

기초
91,446
19,541
69,293
180,280

12개월 기대신용손실로 대체
867
(867)
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
(3,548)
3,561
(13)
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(4,887)
(5,334)
10,221
-

실행 및 회수 등
(3,990)
(5,952)
6,124
(3,818)

제각
-
-
(51,253)
(51,253)

시간경과효과
-
-
(15,796)
(15,796)

기대신용손실전입
17,607
20,674
135,071
173,352

기말
97,495
31,623
153,647
282,765

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된 금융자산

기초
94,017
13,733
54,114
161,864

12개월 기대신용손실로 대체
1,249
(1,249)
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
(2,379)
2,386
(7)
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(389)
(2,895)
3,284
-

실행 및 회수
(185)
(28)
7,958
7,745

제각
-
-
(36,769)
(36,769)

대체
-
-
(500)
(500)

시간경과효과
-
-
(5,880)
(5,880)

기대신용손실전입(환입)
(867)
7,594
47,093
53,820

기말
91,446
19,541
69,293
180,280

9-4 당기 및 전기 중 상각후원가측정대출채권의 총장부가액 변동 내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된 금융자산

기초
14,000,855
334,258
160,428
14,495,541

12개월 기대신용손실로 대체
33,888
(33,888)
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
(532,232)
532,255
(23)
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(266,906)
(71,976)
338,882
-

실행 및 회수 등
301,732
176,216
10,377
488,325

제각
-
-
(51,253)
(51,253)

외화환산과 그 밖의 변동
(1,739)
-
-
(1,739)

기말
13,535,598
936,865
458,411
14,930,874

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된 금융자산

기초
13,991,586
429,271
474,980
14,895,837

12개월 기대신용손실로 대체
39,013
(39,013)
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
(151,645)
151,657
(12)
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(12,750)
(138,867)
151,617
-

실행 및 회수

132,629
(68,790)
(428,888)
(365,049)

제각
-
-
(36,769)
(36,769)

외화환산과 그밖의 변동(주1)
2,022
-
(500)
1,522

기말
14,000,855
334,258
160,428
14,495,541

(주1) 전기 중 메리츠자산운용(주)의 상각후원가측정대출채권을 매각예정자산으로 재분류한 금액이 포함되어 있습니다.

9-5 당기 및 전기 중 이연대출부대손익의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기초
10,000
12,394

증가
57,472
33,829

감소
(53,379)
(36,223)

기말
14,093
10,000

10. 파생상품10-1 당기말 및 전기말 현재 파생상품자산 및 부채의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
공정가치위험회피
현금흐름위험회피
매매목적
합 계

자 산
부 채
자 산
부 채
자 산
부 채
자 산
부 채

<장내파생상품>

이자율관련 :

이자율선물
-
-
-
-
1,109
812
1,109
812

통화관련 :

통화선물
-
-
-
-
611
4,350
611
4,350

주식관련 :

주식선물
-
-
-
-
56,050
10,422
56,050
10,422

주식옵션
-
-
-
-
69,876
272,873
69,876
272,873

일반상품관련 :

일반상품선물
-
-
-
-
946
208
946
208

소 계
-
-
-
-
128,592
288,665
128,592
288,665

<장외파생상품>

이자율관련 :

이자율선도
-
-
271,157
112,960
45,459
82,543
316,616
195,503

이자율스왑
-
-
-
-
776
4,481
776
4,481

통화관련 :

통화선도
3,244
-
213
5,518
45,958
44,182
49,415
49,700

통화스왑
-
-
16,671
40,458
37,736
35,823
54,407
76,281

통화옵션
-
-
-
-
64
-
64
-

주식관련 :

주식스왑
-
-
-
-
3,955
4,156
3,955
4,156

주식옵션
-
-
-
-
190,352
(5,399)
190,352
(5,399)

신용관련 :

신용스왑
-
-
-
-
-
977
-
977

신용옵션
-
-
-
-
-
71
-
71

기타 :

기타스왑
-
-
-
-
332,033
662,194
332,033
662,194

기타옵션
-
-
-
-
35
(10)
35
(10)

소 계
3,244
-
288,041
158,936
656,368
829,018
947,653
987,954

합 계
3,244
-
288,041
158,936
784,960
1,117,683
1,076,245
1,276,619

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
공정가치 위험회피
현금흐름 위험회피
매매목적
합 계

자 산
부 채
자 산
부 채
자 산
부 채
자 산
부 채

<장내파생상품>

이자율관련 :

이자율선물
-
-
-
-
2,125
1,362
2,125
1,362

통화관련 :

통화선물
-
-
-
-
190
2,619
190
2,619

주식관련 :

주식선물
-
-
-
-
4,388
67,919
4,388
67,919

주식옵션
-
-
-
-
156,096
285,493
156,096
285,493

일반상품관련 :

일반상품선물
-
-
-
-
1,250
1,019
1,250
1,019

소 계
-
-
-
-
164,049
358,412
164,049
358,412

<장외파생상품>

이자율관련 :

이자율선도
-
-
700
244,910
168,019
862
168,719
245,772

이자율스왑
-
-
-
-
3,713
1,728
3,713
1,728

통화관련 :

통화선도
5,718
60
618
4,852
266,163
137,045
272,499
141,957

통화스왑
-
-
18,292
58,023
68,262
41,562
86,554
99,585

통화옵션
-
-
-
-
1,409
-
1,409
-

주식관련 :

주식스왑
-
-
-
-
240
2,891
240
2,891

주식옵션
-
-
-
-
73,316
-
73,316
-

신용관련 :

신용옵션
-
-
-
-
-
413
-
413

기타 :

기타스왑
-
-
-
-
190,196
491,881
190,196
491,881

기타옵션
-
-
-
-
12
1,360
12
1,360

소 계
5,718
60
19,610
307,785
771,330
677,742
796,658
985,587

합 계
5,718
60
19,610
307,785
935,379
1,036,154
960,707
1,343,999

10-2 당기 및 전기 중 당기손익으로 인식한 파생상품평가손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

공정가치위험회피
현금흐름위험회피
매매목적
합 계
공정가치위험회피
현금흐름위험회피
매매목적
합 계

장내파생상품 :

이자율
-
-
(59,653)
(59,653)
-
-
2,069
2,069

통화
-
-
(6,123)
(6,123)
-
-
(8,425)
(8,425)

주식
-
-
(2,377)
(2,377)
-
-
(870)
(870)

주가지수
-
-
30,690
30,690
-
-
(102,276)
(102,276)

기타
-
-
738
738
-
-
231
231

소 계
-
-
(36,725)
(36,725)
-
-
(109,271)
(109,271)

장외파생상품 :

이자율
-
(216)
(124,059)
(124,275)
-
(14)
150,251
150,237

통화
1,996
(15,867)
(634)
(14,505)
5,657
(38,521)
(43,210)
(76,074)

주식
-
-
81,964
81,964
-
-
41,971
41,971

신용
-
-
(8,268)
(8,268)
-
-
5,519
5,519

기타
-
-
132,975
132,975
-
-
(54,264)
(54,264)

소 계
1,996
(16,083)
81,978
67,891
5,657
(38,535)
100,267
67,389

합 계
1,996
(16,083)
45,253
31,166
5,657
(38,535)
(9,004)
(41,882)

10-3 당기말 현재 위험회피유형에 대한 정보는 다음과 같습니다.

유형
위험회피대상항목
위험회피수단
회피대상위험

공정가치위험회피
당기손익-공정가치측정금융자산
외화유가증권
통화선도
환율

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
외화유가증권

현금흐름위험회피
당기손익-공정가치측정금융자산
외화유가증권
통화스왑통화선도
환율, 이자율

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
외화유가증권

채권예상매입거래
채권선도
이자율

10-4 당기 및 전기 중 현금흐름위험회피회계 적용으로 인하여 기타포괄손익누계액으로 계상된 파생상품평가손익의 증감 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기 초
증 감
기 말
기 초
증 감
기 말

세전금액
(225,270)
401,355
176,085
(52,906)
(172,364)
(225,270)

법인세효과
58,570
(104,352)
(45,782)
14,126
44,444
58,570

세후금액
(166,700)
297,003
130,303
(38,780)
(127,920)
(166,700)

10-5 당기 및 전기 중 현금흐름위험회피와 관련하여 자본에서 제거하여 당기손익으로 인식한 금액 및 당기손익으로 인식한 비효과적인 부분은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
실현(제거)
비효과
합 계

평가이익
평가손실
평가이익
평가손실
평가이익
평가손실

통화스왑
3,623
(1,135)
273
(259)
3,896
(1,394)

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
실현(제거)
비효과
합 계

평가이익
평가손실
평가이익
평가손실
평가이익
평가손실

통화스왑
2,297
(4,166)
48
(224)
2,345
(4,390)

10-6 당기말 및 전기말 현재 미결제약정 계약금액은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
공정가치위험회피
현금흐름위험회피
매매목적
합 계

장내파생상품 :

통화선물
-
-
1,039,871
1,039,871

이자율선물
-
-
9,110,948
9,110,948

주식선물
-
-
5,972,135
5,972,135

주식관련옵션
-
-
12,046,930
12,046,930

기타선물
-
-
28,495
28,495

소 계
-
-
28,198,379
28,198,379

장외파생상품 :

통화선도
107,176
123,485
6,149,659
6,380,320

통화스왑
-
1,097,734
1,066,375
2,164,109

통화옵션
-
-
38,682
38,682

이자율선도
-
3,425,000
1,967,000
5,392,000

이자율스왑
-
-
356,297,477
356,297,477

주식스왑
-
-
544,221
544,221

주식관련옵션
-
-
1,632,466
1,632,466

기타스왑
-
-
10,779,312
10,779,312

기타관련옵션
-
-
502,699
502,699

소 계
107,176
4,646,219
378,977,891
383,731,286

합 계
107,176
4,646,219
407,176,270
411,929,665

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
공정가치위험회피
현금흐름위험회피
매매목적
합 계

장내파생상품 :

통화선물
-
-
445,800
445,800

이자율선물
-
-
5,148,494
5,148,494

주식선물
-
-
4,972,276
4,972,276

주식관련옵션
-
-
10,570,358
10,570,358

기타선물
-
-
21,868
21,868

소 계
-
-
21,158,796
21,158,796

장외파생상품 :

통화선도
77,299
101,276
5,170,076
5,348,651

통화스왑
-
1,166,236
1,000,560
2,166,796

통화옵션
-
-
37,962
37,962

이자율선도
-
1,095,000
1,264,000
2,359,000

이자율스왑
-
-
249,049,712
249,049,712

주식스왑
-
-
385,863
385,863

주식관련옵션
-
-
1,051,093
1,051,093

기타스왑
-
-
6,703,746
6,703,746

기타관련옵션
-
-
518,435
518,435

소 계
77,299
2,362,512
265,181,447
267,621,258

합 계
77,299
2,362,512
286,340,243
288,780,054

11. 리스자산11-1 당기말 및 전기말 현재 리스자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

금융리스채권
933,335
1,099,516

기대신용손실충당금
(4,099)
(3,718)

소 계
929,236
1,095,798

운용리스자산
922,838
840,510

감가상각누계액
(222,281)
(194,425)

소 계
700,557
646,085

선급리스자산
8,364
4,358

합 계
1,638,157
1,746,241

11-2 당기 및 전기 중 금융리스채권에 대한 기대신용손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된 금융자산

기초
1,583
940
1,195
3,718

12개월 기대신용손실로 대체
58
(58)
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
(106)
106
-
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(10)
(44)
54
-

실행 및 회수
-
-
328
328

제각
-
-
(486)
(486)

매각
-
-
(9)
(9)

시간경과효과
-
-
(44)
(44)

기대신용손실전입(환입)
(400)
133
859
592

기말
1,125
1,077
1,897
4,099

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된 금융자산

기초
2,144
971
2,439
5,554

12개월 기대신용손실로 대체
87
(87)
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
(131)
180
(49)
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(11)
(29)
40
-

실행 및 회수
-
-
479
479

제각
-
-
(2,025)
(2,025)

시간경과효과
-
-
(31)
(31)

기대신용손실전입(환입)
(506)
(95)
342
(259)

기말
1,583
940
1,195
3,718

11-3 당기 및 전기 중 금융리스채권의 총장부가액 변동 내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된 금융자산

기초
903,865
193,975
1,676
1,099,516

12개월 기대신용손실로 대체
17,361
(17,361)
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
(46,074)
46,074
-
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(1,529)
(1,438)
2,967
-

실행 및 회수
(117,919)
(46,445)
(1,331)
(165,695)

제각
-
-
(486)
(486)

기말
755,704
174,805
2,826
933,335

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된 금융자산

기초
842,999
197,673
2,862
1,043,534

12개월 기대신용손실로 대체
17,544
(17,544)
-
-

전체기간 기대신용손실(집합평가)로 대체
(38,038)
38,119
(81)
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(942)
(692)
1,634
-

실행 및 회수
82,302
(23,581)
(714)
58,007

제각
-
-
(2,025)
(2,025)

기말
903,865
193,975
1,676
1,099,516

11-4 당기 및 전기 중 리스관련순손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

리스관련수익 :

금융리스이자수익
51,131
48,478

운용리스료
178,943
158,140

리스자산처분이익
3,709
3,727

기대신용손실환입
-
259

소 계
233,783
210,604

리스관련비용 :

운용리스자산감가상각비
104,477
94,426

리스자산처분손실
2,595
2,371

기대신용손실전입
592
-

기타
19,630
18,950

소 계
127,294
115,747

리스관련순손익
106,489
94,857

11-5 당기말 및 전기말 현재 금융리스의 리스총투자와 최소리스료의 현재가치 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

리스총투자
최소리스료의현재가치
리스총투자
최소리스료의현재가치

1년이내
105,365
104,574
98,666
97,855

1년초과 2년이내
169,996
167,869
181,807
179,161

2년초과 3년이내
263,771
259,029
237,813
233,539

3년초과 4년이내
251,087
245,623
296,785
289,610

4년초과 5년이내
136,758
133,335
281,539
273,892

5년초과
8,787
8,464
5,611
5,413

합 계
935,764
918,894
1,102,221
1,079,470

11-6 당기말 및 전기말 현재 금융리스채권의 미실현이자수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

리스총투자
935,764
1,102,221

리스순투자
933,335
1,099,516

미실현이자수익
2,429
2,705

11-7 당기말 및 전기말 현재 금융리스의 무보증잔존가치 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

무보증잔존가치
928
1,067

11-8 당기말 및 전기말 현재 운용리스의 각 기간별 미래 최소리스료 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

1년이내
104,031
72,992

1년초과 2년이내
159,852
127,490

2년초과 3년이내
192,181
191,085

3년초과 4년이내
166,837
183,708

4년초과 5년이내
89,483
88,008

5년초과
1,084
261

합 계
713,468
663,544

12. 유형자산12-1 당기말 및 전기말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
감가상각누계액
장부금액

토지
579,228
-
579,228

건물
134,389
(47,578)
86,811

비품
200,952
(169,755)
31,197

차량운반구
317
(131)
186

사용권자산
111,392
(71,227)
40,165

건설중인자산
64,044
-
64,044

기타의유형자산
597
-
597

합 계
1,090,919
(288,691)
802,228

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
감가상각누계액
장부금액

토지
587,021
-
587,021

건물
138,404
(44,927)
93,477

비품
192,394
(162,158)
30,236

차량운반구
387
(226)
161

사용권자산
113,619
(61,444)
52,175

건설중인자산
31,582
-
31,582

기타의유형자산
597
-
597

합 계
1,064,004
(268,755)
795,249

12-2 당기 및 전기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
취 득
처 분
대 체
감가상각
기 말

토지
587,021
-
-
(7,793)
-
579,228

건물
93,477
-
-
(2,510)
(4,156)
86,811

비품
30,236
10,915
(42)
6,396
(16,308)
31,197

차량운반구
161
281
(178)
-
(78)
186

사용권자산
52,175
32,889
(5,079)
-
(39,820)
40,165

건설중인자산
31,582
32,462
-
-
-
64,044

기타의유형자산
597
-
-
-
-
597

합 계
795,249
76,547
(5,299)
(3,907)
(60,362)
802,228

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
취 득
처 분
대 체(주1)
감가상각
기 말

토지
550,442
36,579
-
-
-
587,021

건물
95,593
353
-
1,751
(4,220)
93,477

비품
37,924
6,204
(33)
5,407
(19,266)
30,236

차량운반구
230
44
(45)
-
(68)
161

사용권자산
65,149
39,619
(11,074)
(1,066)
(40,453)
52,175

건설중인자산
21,518
10,064
-
-
-
31,582

기타의유형자산
668
2
-
(73)
-
597

합 계
771,524
92,865
(11,152)
6,019
(64,007)
795,249

(주1) 전기 중 메리츠자산운용(주)의 유형자산을 매각예정자산으로 재분류한 금액이 포함되어 있습니다.

12-3 당기말 및 전기말 현재 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
감가상각누계액
장부금액

부동산
105,195
(68,429)
36,766

차량운반구
6,197
(2,798)
3,399

합 계
111,392
(71,227)
40,165

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
감가상각누계액
장부금액

부동산
108,692
(59,199)
49,493

차량운반구
4,927
(2,245)
2,682

합 계
113,619
(61,444)
52,175

12-4 당기 및 전기 중 사용권자산 취득원가의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
취 득
해 지
기 말

부동산
108,692
29,895
(33,392)
105,195

차량운반구
4,927
2,994
(1,724)
6,197

합 계
113,619
32,889
(35,116)
111,392

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
취 득
해 지
대 체(주1)
기 말

부동산
120,040
37,423
(47,280)
(1,491)
108,692

차량운반구
4,152
2,196
(1,356)
(65)
4,927

합 계
124,192
39,619
(48,636)
(1,556)
113,619

(주1) 메리츠자산운용(주)의 사용권자산이 매각예정자산으로 재분류되었습니다.

12-5 당기 및 전기 중 사용권자산의 감가상각누계액의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
상 각
해 지
기 말

부동산
(59,199)
(37,938)
28,708
(68,429)

차량운반구
(2,245)
(1,882)
1,329
(2,798)

합 계
(61,444)
(39,820)
30,037
(71,227)

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
상 각
해 지
대 체(주1)
기 말

부동산
(57,003)
(38,943)
36,275
472
(59,199)

차량운반구
(2,040)
(1,510)
1,287
18
(2,245)

합 계
(59,043)
(40,453)
37,562
490
(61,444)

(주1) 메리츠자산운용(주)의 사용권자산이 매각예정자산으로 재분류되었습니다.

12-6 재평가 모형의 적용

12-6-1 당기말 현재 유형자산의 재평가모형과 원가모형 비교내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
재평가모형
원가모형

토지(자가사용분)
579,228
288,917

당기말 현재 토지의 공정가치는 2021년 3월 31일을 기준으로 공인된 독립평가법인인 제일감정평가법인에 의하여 수행된 평가에 기초하여 결정되었습니다.평가에 사용된 평가기법 및 주요 투입변수는 다음과 같습니다.

구 분
평가기법 및 주요 투입변수

토지
인근지역내의 소재하는 표준지의 공시지가, 인근의 거래사례, 인근의 평가선례 및 인근의 적정지가수준 등을 고려하여 공정가치 평가를 수행하는 공시지가기준법과 거래사례비교법이 사용되었습니다.

12-6-2 당기 및 전기 중 유형자산 재평가 관련 기타포괄손익의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당 기

전 기

이연법인세효과(기타포괄손익)
-
1,788

12-6-3 당기말 현재 유형자산에 대한 공정가치 서열체계는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

토지
-
-
579,228
579,228

13. 투자부동산13-1 당기말 및 전기말 현재 투자부동산의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
감가상각누계액
손상차손누계액
장부금액

토지
382,369
-
-
382,369

건물
441,784
(58,018)
(76,540)
307,226

합 계
824,153
(58,018)
(76,540)
689,595

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
감가상각누계액
손상차손누계액
장부금액

토지
371,843
-
(329)
371,514

건물
433,784
(46,982)
(4,045)
382,757

합 계
805,627
(46,982)
(4,374)
754,271

13-2 당기 및 전기 중 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
처 분
대 체
손상차손
상 각
기 타(주1)
기 말

토지
371,514
(361)
7,793
-
-
3,423
382,369

건물
382,757
(401)
2,510
(72,580)
(10,952)
5,892
307,226

합 계
754,271
(762)
10,303
(72,580)
(10,952)
9,315
689,595

(주1) 해외사업장의 재무제표 환산으로 인한 변동효과입니다.

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
취 득
대 체
손상차손
상 각
기 타(주1)
기 말

토지
194,557
179,066
84
3
-
(2,196)
371,514

건물
225,811
164,845
44
(3,955)
(9,589)
5,601
382,757

합 계
420,368
343,911
128
(3,952)
(9,589)
3,405
754,271

(주1) 해외사업장의 재무제표 환산으로 인한 변동효과입니다.

13-3 당기 및 전기 중 투자부동산과 관련하여 발생한 수익 및 비용은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

투자부동산에서 발생한 임대수익
57,127
46,232

임대수익과 관련된 영업비용
12,926
10,592

13-4 당기말 현재 투자부동산의 공정가치는 872,330백만원입니다. 공정가치는 공인된 외부 감정평가기관이 독립적으로 수행한 평가를 바탕으로 산출되었습니다.

14. 무형자산14-1 당기말 및 전기말 현재 무형자산의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
상각누계액
손상차손누계액
장부금액

상표권
5,796
-
-
5,796

개발비
156,362
(134,777)
-
21,585

소프트웨어
80,971
(60,236)
-
20,735

회원권
39,894
-
(1,828)
38,066

기타의무형자산
15,907
-
-
15,907

합 계
298,930
(195,013)
(1,828)
102,089

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
상각누계액
손상차손누계액
장부금액

상표권
5,795
-
-
5,795

개발비
154,223
(128,066)
-
26,157

소프트웨어
80,085
(56,681)
-
23,404

회원권
37,522
-
(1,830)
35,692

기타의무형자산
15,907
-
-
15,907

합 계
293,532
(184,747)
(1,830)
106,955

14-2 당기 및 전기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
취 득
처 분
대 체
상 각
손상차손환입
기 말

상표권
5,795
1
-
-
-
-
5,796

개발비
26,157
2,542
-
-
(7,114)
-
21,585

소프트웨어
23,404
5,350
-
-
(8,019)
-
20,735

회원권
35,692
2,659
(287)
-
-
2
38,066

기타의무형자산
15,907
-
-
-
-
-
15,907

합 계
106,955
10,552
(287)
-
(15,133)
2
102,089

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
취 득
처 분
대 체(주1)
상 각
손상차손환입
기 말

상표권
5,789
6
-
-
-
-
5,795

개발비
29,312
4,059
-
-
(7,214)
-
26,157

소프트웨어
18,266
12,360
-
(33)
(7,189)
-
23,404

회원권
22,199
13,287
(50)
(356)
-
612
35,692

기타의무형자산
15,907
-
-
-
-
-
15,907

합 계
91,473
29,712
(50)
(389)
(14,403)
612
106,955

(주1) 전기 중 메리츠자산운용(주)의 무형자산을 매각예정자산으로 재분류한 금액이 포함되어 있습니다.14-3 당기말 및 전기말 현재 내용연수가 비한정인 무형자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

상표권
5,796
5,795

회원권
38,066
35,692

합 계
43,862
41,487

15. 관계(공동)기업투자15-1 당기말 및 전기말 현재 연결기업의 관계(공동)기업에 대한 투자현황은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

기업명
소재지
지분율(%)
장부금액

당기말
전기말

한국투자항공기펀드5호(주1)
한국
20.80
-
-

한국투자항공기펀드6호(주1)
한국
8.87
-
-

메리츠일반사모부동산투자신탁8호(주1)
한국
0.64
109
181

메리츠일반사모부동산투자신탁7호(주3)
한국
-
-
531

엠플러스스카이일반사모투자신탁4호(주1)
한국
8.45
3,622
3,959

흥국플라이트일반사모10호(주1)
한국
7.82
9,276
12,340

흥국플라이트일반사모11호(주1)
한국
54.84
-
-

에이아이파트너스에너지인프라일반1호(주1)
한국
50.00
4,788
11,527

흥국플라이트일반사모12호(주1)
한국
32.40
26,459
61,310

흥국플라이트일반사모13호(주1)
한국
46.37
-
-

마스턴유럽일반사모부동산투자신탁5호(주1)
한국
26.53
24,155
24,155

마스턴유럽일반사모부동산투자신탁10호(주1)
한국
49.89
34,161
86,261

안다프로젝트C전문투자형사모투자신탁제1호(주3)
한국
-
-
935

칸서스부산기장일반사모부동산투자신탁제2호(주2)
한국
50.00
1,396
1,424

스카이워크GameChanger일반사모1호(주3)
한국
-
-
2,558

라이언 JCGI Blue Pre-IPO 일반사모투자신탁제3호 C-I
한국
22.22
8,001
8,000

파로스공모주일반사모증권투자신탁제1호(주3)
한국
-
-
972

스카이워크알파-X일반사모투자신탁제1호(주7)
한국
-
-
912

APEX Post IPO 일반사모투자신탁1호C-I(주5,6)
한국
47.08
1,535
-

마이다스글로벌DEBT일반사모부동산투자신탁제6호(주1)
한국
58.84
77,795
82,156

브이엠에너지하이일드일반사모투자신탁
한국
32.11
10,192
10,027

아시아그로쓰제1호사모투자합자회사
한국
45.45
4,574
4,605

글로벌바이오투자조합(주2)
한국
12.07
1,838
1,874

제네시스북미파워기업1호
한국
24.40
3,533
5,649

공평십오십육피에프브이(주2)
한국
23.16
-
-

오에스티파트너스(주2)
한국
25.00
-
1,592

힉스프론티어(주2,4)
한국
50.00
-
-

아세안플랫폼신기술조합 제1호(주3)
한국
-
-
262

티케이빌드(주2,4)
한국
17.50
3,716
335

메리츠디에스신기술투자조합(주2)
한국
22.73
915
929

충무로피에프브이(주2)
한국
30.00
1,554
7,341

가하유앤아이(주3)
한국
-
-
444

한강랜드마크피에프브이(주3)
한국
-
-
886

다온종합건설(주2,4)
한국
30.00
852
-

아틸라인프라제일호사모투자합자회사
한국
28.57
529
532

갈매피에프브이(주2,4)
한국
29.50
2,935
500

뉴웨이브신기술금융조합제2호(주3)
한국
-
-
1,169

송강산업개발(주2)
한국
10.00
-
-

대산이엔지산업건설(주2)
한국
66.15
-
-

넥스트브이시티피에프브이(주2)
한국
16.15
-
-

트리플스페이스(주2,4)
한국
26.70
1
2

선유도시개발(주3)
한국
-
-
1,394

메리츠킹고신기술금융조합제1호(주2)
한국
15.99
1,902
1,920

메리츠-케이클라비스신기술조합제1호(주2)
한국
22.08
954
969

마스턴제116호강남프리미어피에프브이(주2)
한국
10.00
-
300

메리츠알파뷰신기술금융조합제2호(주3)
한국
-
-
2,388

안성성은물류피에프브이(주2)
한국
6.25
-
-

디엠메탈(주2)
한국
73.17
-
-

한다리츠(주2)
한국
0.63
1
1

메리츠골든에그신기술금융조합제1호(주2)
한국
13.51
943
964

에스알산업(주2)
한국
14.99
1
1

신촌이칠개발피에프브이(주4)
한국
30.00
-
308

에스더블유알엔신기술조합(주3)
한국
-
-
871

와이케이오산세교피에프브이(주3)
한국
-
-
-

엔에이치-메리츠컨텐츠제1호신기술조합(주2)
한국
9.09
1,164
2,011

대훈파트너스(주2)
한국
0.04
-
-

제이큐(주2)
한국
19.00
-
-

한양-메리츠신기술사업투자조합1호(주2)
한국
5.18
653
985

흥영산업개발주식회사(주2)
한국
9.09
-
-

더퍼스트포르테2(주2)
한국
19.90
-
1

케이아이청평피에프브이(주2)
한국
5.00
-
-

부울경물류프로젝트금융투자(주2)
한국
5.00
208
235

한강에코테크개발
한국
30.00
147
150

준금건설(주2)
한국
19.90
-
18

코너스톤상생8호신기술조합(주3)
한국
-
-
234

김해대동스마트로지스틱스(주2)
한국
13.66
815
1,352

케이알서초(주2)
한국
14.37
-
616

코스모스(주2)
한국
15.00
-
2

한화-펜타스톤제1호신기술투자조합(주3)
한국
-
-
1,951

메리츠에셋원신기술금융조합제1호(주2)
한국
19.23
2,532
2,963

동탄트리플스페이스(주2)
한국
8.80
-
73

펜타스톤-더레오하이테크신기술투자조합1호
한국
28.57
1,447
1,492

메리츠엔에이치헬스케어제1호(주2)
한국
19.35
2,872
2,934

메리츠SNP신기술금융조합제1호(주2)
한국
12.00
2,587
2,641

에스티씨엘(주2)
한국
18.00
-
25

누오바동천피에프브이(주3)
한국
-
-
950

무한도시개발(주2)
한국
19.00
-
-

메리츠-GCI시스템반도체펀드1호(주2)
한국
3.39
972
981

아산배방복합개발피에프브이(주2)
한국
30.00
-
809

김해대동그린스마트로지스틱스(주2)
한국
8.40
486
533

제이씨인슈어런스플랫폼제1호사모투자합자회사(주1)
한국
83.43
100,389
100,182

구리아이타워피에프브이(주2)
한국
37.10
215
1,281

씨엔엠파트너스(주2)
한국
19.00
-
-

메리츠-DS신기술투자조합제1호(주2)
한국
5.52
964
985

이스트청라(주2)
한국
12.70
-
-

대신에코에너지제1호사모투자합자회사(주1)
한국
69.53
35,091
35,395

삼일디엔씨(주2)
한국
15.00
-
-

내자필운피에프브이(주3)
한국
-
-
860

메리츠알파뷰신기술금융조합제3호(주2)
한국
9.09
315
494

어센트-메리츠신기술금융조합제1호(주2)
한국
8.05
4,834
4,941

엔에이치-메리츠하이테크신기술투자조합(주2)
한국
10.34
972
993

지엠디태우개발(주2)
한국
12.50
8
8

어센트-메리츠신기술금융조합제2호(주2)
한국
9.43
929
968

리사이클링1호신기술투자조합(주2)
한국
5.62
988
999

더엘원(주2)
한국
19.90
-
-

메리츠-수성글로벌바이오제1호

한국

22.99
1,963
-

메리츠-포워드신기술금융조합제1호(주2)
한국
6.62
496
-

브릿지폴-나이스벤처투자조합1호(주2)
한국
19.05
988
-

포워드-메리츠글로벌바이오신기술금융조합제1호
한국
42.55
1,958
-

메리츠-GCI시스템반도체펀드2호(주2)
한국
5.43
295
-

칼립스-메리츠신기술사업투자조합제1호
한국
3.40
4,771
-

메리츠-제이비신기술금융조합제1호
한국
10.00
3,444
-

메리츠-시몬느신기술금융조합제1호
한국
8.70
992
-

유니온홀딩스
한국
18.03
-

평택제이첨단복합산업단지
한국
19.00
354

유암코파인우드기업재무안정사모투자 합자회사(주7)
한국
-
-
9,022

현대유퍼스트일반사모부동산투자신탁32호
한국
66.67
28,471
30,460

AIP EURO GREEN일반사모부동산신탁7호(주1)
한국
64.99
117,803
112,529

NH Presidio Investments LLC(주2)
미국
16.60
-
-

Edelweiss Alternative Solutions Trust(주1)
인도
70.00
153,401
159,612

신한AIM부동산일반사모투자신탁제22-A호
한국
69.68
56,398
39,205

칸서스오산세교전문투자형사모부동산투자신탁(주3)
한국
-
-
3,111

PT. Wampu Electric Power
인도네시아
34.00
27,330
26,969

어라운드공모주일반사모투자신탁제1호

한국

41.80
1,983
-

아미쿠스공모주일반사모투자신탁제1호C-F

한국

33.41
3,183
-

싸이토젠
한국
31.96
100,000
-

NH Mission Creek Investments, LLC
미국
21.00
19,500
-

케이에이아이-디아이 히든태그 조합
한국
24.29
505
563

성남고등제일풍경채일반사모부동산투자신탁제1호
한국
33.33
29,298
32,022

킹고바이오그로스제3호투자조합
한국
36.36
6,401
2,237

키움로지스틱스일반사모부동산투자신탁제4호

한국

25.00
886
-

케이클라비스 신기술조합 제24호

한국

22.32
6,659
-

KCGI베트남증권투자신탁[주식혼합](주8)

한국

33.24
18,554
-

트러스톤CVD일반사모증권1호

한국

39.96
42,499
-

합 계
1,012,457
926,276

(주1) 해당 회사의 중요한 의사결정이 참여자 전원의 동의로 이루어져 공동기업으로 분류하였습니다. 공동기업은 참여자로부터 자금을 조달하여 주식, 부동산 등에 투자하여 그 수익을 투자자에게 분배하고 있습니다.(주2) 연결기업이 업무집행사원이거나 연결기업이 지명하는 이사가 피투자회사의 이사회에 참여하고 있어 해당 회사의 중요한 의사결정 과정에 유의적인 영향력을 행사할 수 있으므로 관계기업으로 분류하였습니다.(주3) 당기 중 지분을 모두 매각 또는 회수하였습니다.(주4) 지분율에 기재된 비율은 주주간 계약에 따른 연결기업의 수익배분비율입니다.(주5) 당기 중 지분율이 하락하여 관계(공동)기업 투자로 재분류하였습니다.(주6) 당기 중 수익증권의 명칭이'INMARK必Post IPO일반사모투자신탁'에서'APEX Post IPO일반사모투자신탁1호C-I'로 변경 되었습니다.(주7) 당기 중 지분율이 하락하여 당기손익-공정가치측정금융자산으로 재분류하였습니다.(주8) 메리츠자산운용 매각으로 지배력 상실함에 따라 종속회사에서 관계(공동)기업 투자로 재분류하였습니다.

15-2 당기 및 전기 중 관계(공동)기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기초
926,276
781,660

취득
654,133
256,467

처분
(514,329)
(82,935)

지분법손익
(51,643)
(5,704)

지분법자본변동
(1,844)
1,800

배당금
(45,777)
(35,809)

기타
45,641
10,797

기말
1,012,457
926,276

15-3 당기말 및 전기말 현재 관계(공동)기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다.

<당기말 및 당기>
(단위 : 백만원)

기업명
자산총액
부채총액
영업수익
순손익

한국투자항공기펀드5호
517
517
1,748
(14,539)

한국투자항공기펀드6호
-
-
2,228
-

메리츠일반사모부동산투자신탁8호
16,901
4
11,468
1,392

엠플러스스카이일반사모투자신탁4호
42,873
-
2,040
1,831

흥국플라이트일반사모10호
121,900
3,269
1,368
(38,636)

흥국플라이트일반사모11호
-
-
6
-

에이아이파트너스에너지인프라일반1호
18,793
9,160
4,173
924

흥국플라이트일반사모12호
86,376
4,714
11,621
(94,528)

흥국플라이트일반사모13호
-
-
3
-

마스턴유럽일반사모부동산투자신탁5호
91,291
243
28,348
7,143

마스턴유럽일반사모부동산투자신탁10호
53,278
266
24,615
(80,851)

칸서스부산기장일반사모부동산투자신탁제2호
2,820
28
153
73

라이언 JCGI Blue Pre-IPO 일반사모투자신탁제3호 C-I
36,040
36
361
3

APEX Post IPO 일반사모투자신탁1호C-I
3,465
196
293
292

마이다스글로벌DEBT일반사모부동산투자신탁제6호
132,248
1,362
8,518
98

브이엠에너지하이일드일반사모투자신탁
31,740
-
4,097
3,070

아시아그로쓰제1호사모투자합자회사
10,073
11
-
(70)

글로벌바이오투자조합
15,303
74
16
(296)

제네시스북미파워기업1호
14,718
238
2,847
2,499

공평십오십육피에프브이
533,006
711,326
112
(35,941)

오에스티파트너스
403,398
417,239
-
(22,940)

힉스프론티어
1
-
-
-

티케이빌드
107,432
86,197
132,641
19,322

메리츠디에스신기술투자조합
4,026
-
-
(63)

충무로피에프브이
95,905
58,456
-
-

다온종합건설
102,261
86,841
22,588
6,495

아틸라인프라제일호사모투자합자회사
2,078
227
-
(10)

갈매피에프브이
124,212
107,049
252,037
41,589

송강산업개발
47,290
60,437
8
(4,638)

대산이엔지산업건설
44,630
44,630
-
-

넥스트브이시티피에프브이
338,822
417,357
-
(64,705)

트리플스페이스
3
-
-
(6)

메리츠킹고신기술금융조합제1호
12,145
246
131
(109)

메리츠-케이클라비스신기술조합제1호
4,390
70
-
(69)

마스턴제116호강남프리미어피에프브이
900,420
908,909
-
(7,032)

안성성은물류피에프브이
89,000
99,649
-
(5,336)

디엠메탈
41,435
41,435
-
-

한다리츠
89,548
105,567
-
(8,294)

메리츠골든에그신기술금융조합제1호
7,094
114
-
(153)

에스알산업
28,564
30,026
-
76

신촌이칠개발피에프브이
52,477
60,877
-
(9,428)

엔에이치-메리츠컨텐츠제1호신기술조합
12,808
-
193
(1,067)

대훈파트너스
18,812
20,783
-
(1,975)

제이큐
20,651
25,190
-
(2,064)

한양-메리츠신기술사업투자조합1호
12,601
-
544
381

흥영산업개발주식회사
29,088
30,153
-
(406)

더퍼스트포르테2
45,945
53,145
-
(2,025)

케이아이청평피에프브이
26,172
23,427
-
(256)

부울경물류프로젝트금융투자
133,338
129,168
-
(526)

한강에코테크개발
491
-
-
(9)

준금건설
7,559
7,568
-
81

김해대동스마트로지스틱스
42,958
33,012
-
(604)

케이알서초
61,565
62,089
31
(5,177)

코스모스
2,596
3,339
-
(142)

메리츠에셋원신기술금융조합제1호
13,188
22
41
(2,243)

동탄트리플스페이스
63,109
77,002
-
(15,085)

펜타스톤-더레오하이테크신기술투자조합1호
5,109
47
-
(160)

메리츠엔에이치헬스케어제1호
15,002
165
-
(323)

메리츠SNP신기술금융조합제1호
22,005
446
-
(445)

에스티씨엘
7,707
8,270
50
(147)

무한도시개발
20,102
22,953
-
(1,920)

메리츠-GCI시스템반도체펀드1호
28,655
-
-
(278)

아산배방복합개발피에프브이
70,070
72,224
1,750
(3,864)

김해대동그린스마트로지스틱스
39,852
31,746
-
(785)

제이씨인슈어런스플랫폼제1호사모투자합자회사
120,625
22
-
(841)

구리아이타워피에프브이
7,055
6,122
-
(1,572)

씨엔엠파트너스
3,228
3,432
-
(98)

메리츠-DS신기술투자조합제1호
17,455
-
2
(377)

이스트청라
103,843
103,869
-
(28)

대신에코에너지제1호사모투자합자회사
50,584
116
-
(437)

삼일디엔씨
4,983
4,983
-
-

메리츠알파뷰신기술금융조합제3호
3,466
-
2,849
2,713

어센트-메리츠신기술금융조합제1호
60,093
60
2
(1,337)

엔에이치-메리츠하이테크신기술투자조합
9,450
49
3
(202)

지엠디태우개발
192,148
229,368
-
(36,491)

어센트-메리츠신기술금융조합제2호
9,852
-
-
(405)

리사이클링1호신기술투자조합
17,602
23
3
(200)

더엘원
8,650
9,080
-
(421)

메리츠-수성글로벌바이오제1호
8,541
-
1
(159)

메리츠-포워드신기술금융조합제1호
7,486
-
-
(64)

브릿지폴-나이스벤처투자조합1호
5,214
28
2
(64)

포워드-메리츠글로벌바이오신기술금융조합제1호
4,601
-
-
(99)

메리츠-GCI시스템반도체펀드2호
5,429
-
2
(92)

칼립스-메리츠신기술사업투자조합제1호
140,149
-
-
(6,741)

메리츠-제이비신기술금융조합제1호
34,447
-
1,052
442

메리츠-시몬느신기술금융조합제1호
11,410
-
1
(90)

유니온홀딩스
15,882
17,414
1
(1,827)

평택제이첨단복합산업단지
1,865
1
-
(1,137)

현대유퍼스트일반사모부동산투자신탁32호
42,711
5
1,974
585

AIP EURO GREEN일반사모부동산신탁7호
179,270
58,644
3,581
633

NH Presidio Investments LLC(주1)
425,118
57
47,313
47,303

Edelweiss Alternative Solutions Trust(주1)
289,593
4,431
10,031
(19,837)

신한AIM부동산일반사모투자신탁제22-A호
81,960
60
9,002
7,302

PT. Wampu Electric Power
206,777
131,554
20,153
9,982

어라운드공모주일반사모투자신탁제1호
4,767
23
545
477

아미쿠스공모주일반사모투자신탁제1호C-F
11,944
2,417
742
527

싸이토젠(주1)
25,390
15,175
2,322
(8,544)

NH Mission Creek Investments, LLC(주1)
132,164
-
2,611
2,611

케이에이아이-디아이 히든태그 조합
2,078
-
-
(240)

성남고등제일풍경채일반사모부동산투자신탁제1호
271,787
181,737
54
(8,173)

킹고바이오그로스제3호투자조합
5,248
19
-
(81)

키움로지스틱스일반사모부동산투자신탁제4호
3,583
-
-
(417)

케이클라비스 신기술조합 제24호
21,974
338
474
25

KCGI베트남증권투자[주식혼합]
51,067
53
6,054
(2,646)

트러스톤CVD일반사모증권1호
106,536
179
7,066
6,258

(주1) 2023년 9월 기준 연결재무정보입니다.

<전기말 및 전기>
(단위 : 백만원)

기업명
자산총액
부채총액
영업수익
순손익

한국투자항공기펀드5호
213
213
15,706
(70,993)

한국투자항공기펀드6호
-
-
9,636
8,064

메리츠일반사모부동산투자신탁8호
28,237
7
7,771
1,372

메리츠일반사모부동산투자신탁7호
84,851
23
43,711
6,490

엠플러스스카이일반사모투자신탁4호
45,914
-
10,107
2,623

흥국플라이트일반사모10호
157,832
23
20,651
-

흥국플라이트일반사모11호
-
-
-
-

에이아이파트너스에너지인프라일반1호
45,167
21,562
15,065
2,218

흥국플라이트일반사모12호
189,395
172
41,022
(31,134)

흥국플라이트일반사모13호
-
-
2
(5,037)

마스턴유럽일반사모부동산투자신탁5호
91,286
238
26,929
-

마스턴유럽일반사모부동산투자신탁10호
134,129
266
69,157
(84,637)

안다프로젝트C전문투자형사모투자신탁제1호
3,000
7
-
(158)

칸서스부산기장일반사모부동산투자신탁제2호
2,876
28
191
111

스카이워크GameChanger일반사모1호
11,030
31
2,560
2,421

라이언 JCGI Blue Pre-IPO 일반사모투자신탁제3호 C-I
36,038
37
171
2

파로스공모주일반사모증권투자신탁제1호
2,199
5
71
(41)

브이엠에너지하이일드일반사모투자신탁
46,032
-
2,904
1,468

아시아그로쓰제1호사모투자합자회사
10,136
4
-
(113)

글로벌바이오투자조합
15,604
78
1
(350)

제네시스북미파워기업1호
23,428
277
4,863
4,189

공평십오십육피에프브이
472,848
615,227
39
(45,472)

오에스티파트너스
426,425
417,327
115,052
10,432

힉스프론티어
1
-
-
-

아세안플랫폼신기술조합 제1호
2,686
153
-
(6,704)

티케이빌드
90,141
88,228
103,531
19,701

메리츠디에스신기술투자조합
4,089
-
-
(92)

충무로피에프브이
95,905
58,456
172,397
69,392

가하유앤아이
20,478
19,179
17,307
1,324

한강랜드마크피에프브이
2,068
-
-
(640)

다온종합건설
53,339
56,991
70,266
(3,662)

아틸라인프라제일호사모투자합자회사
2,079
217
453
390

갈매피에프브이
130,808
155,234
74,038
2,976

뉴웨이브신기술금융조합제2호
7,960
-
606
359

송강산업개발
46,838
55,347
-
(2,967)

대산이엔지산업건설
44,630
44,630
-
-

넥스트브이시티피에프브이
306,168
320,881
-
(14,077)

트리플스페이스
72
64
-
-

선유도시개발
87,769
77,640
53,272
13,155

메리츠킹고신기술금융조합제1호
12,020
12
-
(245)

메리츠-케이클라비스신기술조합제1호
4,391
2
-
(69)

마스턴제116호강남프리미어피에프브이
825,973
827,430
-
6,271

메리츠알파뷰신기술금융조합제2호
24,678
-
-
(1,086)

안성성은물류피에프브이
45,022
50,334
-
(13,995)

디엠메탈
41,435
41,435
-
-

한다리츠
97,093
104,819
-
(7,834)

메리츠골든에그신기술금융조합제1호
7,133
-
-
(151)

에스알산업
26,667
28,205
-
(655)

신촌이칠개발피에프브이
54,801
53,774
-
(2,584)

에스더블유알엔신기술조합
3,210
17
-
(66)

와이케이오산세교피에프브이
204,381
213,886
-
4,954

엔에이치-메리츠컨텐츠제1호신기술조합
22,125
-
1,768
1,438

대훈파트너스
20,539
20,535
-
(19)

제이큐
20,881
23,356
-
(2,191)

한양-메리츠신기술사업투자조합1호
15,270
-
1
(153)

흥영산업개발주식회사
28,972
29,630
-
(233)

더퍼스트포르테2
45,004
50,180
-
(1,789)

케이아이청평피에프브이
24,942
21,941
-
1,775

부울경물류프로젝트금융투자
69,359
64,663
-
197

한강에코테크개발
500
-
-
-

준금건설
7,452
7,542
-
6,392

코너스톤상생8호신기술조합
563
21
179
111

김해대동스마트로지스틱스
40,068
30,408
-
284

케이알서초
63,964
60,260
450
(2,305)

코스모스
2,736
3,337
-
(409)

한화-펜타스톤제1호신기술투자조합
6,462
25
-
(142)

메리츠에셋원신기술금융조합제1호
15,408
-
3
(168)

동탄트리플스페이스
71,168
69,976
-
1,510

펜타스톤-더레오하이테크신기술투자조합1호
5,243
20
1
(1,767)

메리츠엔에이치헬스케어제1호
15,160
-
1
(332)

메리츠SNP신기술금융조합제1호
22,010
6
-
(496)

에스티씨엘
7,827
8,243
-
(516)

누오바동천피에프브이
5,004
4
-
-

무한도시개발
20,249
21,180
-
(931)

메리츠-GCI시스템반도체펀드1호
28,932
-
-
(268)

아산배방복합개발피에프브이
72,110
70,400
1,604
(3,290)

김해대동그린스마트로지스틱스
24,109
15,219
-
(1,091)

제이씨인슈어런스플랫폼제1호사모투자합자회사
120,710
19
-
(671)

구리아이타워피에프브이
6,366
3,861
-
(2,495)

유암코파인우드기업재무안정사모투자 합자회사
44,713
331
784
(1,371)

현대유퍼스트일반사모부동산투자신탁32호
66,227
70
5,423
(6,007)

AIP EURO GREEN전문투자형사모부동산신탁7호
172,702
1
78,647
15,443

마이다스글로벌DEBT일반사모부동산투자신탁제6호
142,411
686
16,309
9,785

NH Presidio Investments LLC
244,912
37
-
(3)

Edelweiss Alternative Solutions Trust
336,300
1,248
8,496
4,888

신한AIM부동산일반사모투자신탁제22-A호
56,783
8
8,626
8,626

칸서스오산세교전문투자형사모부동산투자신탁
6,551
157
581
481

케이에이아이-디아이 히든태그 조합(KAI-DI 히든태그 조합)
2,318,489
990
(52,906)
(52,906)

성남고등제일풍경채일반사모부동산투자신탁제1호
260,398
170,878
14
(5,583)

킹고바이오그로스제3호투자조합
5,331
22
-
(84)

씨엔엠파트너스
3,192
3,297
-
(106)

메리츠-DS신기술투자조합제1호
17,832
-
1
(268)

이스트청라
103,713
103,711
-
(7)

대신에코에너지제1호사모투자합자회사
51,193
288
1
(295)

삼일디엔씨
4,984
4,984
-
(1)

내자필운피에프브이
6,058
367
-
(309)

메리츠알파뷰신기술금융조합제3호
5,434
-
-
(66)

어센트-메리츠신기술금융조합제1호
61,431
60
3
(729)

엔에이치-메리츠하이테크신기술투자조합
9,603
-
1
(67)

지엠디태우개발
9,566
10,295
-
(856)

스카이워크알파-X일반사모투자신탁제1호
3,901
2
2,150
1,912

어센트-메리츠신기술금융조합제2호
10,257
-
-
(343)

리사이클링1호신기술투자조합
17,779
-
-
(21)

더엘원
8,650
8,659
-
(9)

PT. Wampu Electric Power(주1)
227,501
137,697
15,302
6,312

(주1) 2022년 9월 기준 연결재무정보입니다.

16. 기타자산

16-1 당기말 및 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

기타금융자산
자기매매미수금
137,492
418,450

위탁매매미수금
1,924
2,205

장내거래미수금
232,200
159,185

미수미결제현물환
801,427
572,972

미수금
244,395
275,102

보증금
66,609
73,213

미수수익
460,730
326,694

기타
3,357
394

현재가치할인차금
(1,652)
(2,257)

기대신용손실
(19,594)
(15,854)

소 계
1,926,888
1,810,104

기타비금융자산
선급비용
76,233
113,515

선급금
404,760
315,576

순확정급여자산
27,023
37,382

그밖의기타자산
53,619
44,628

소 계
561,635
511,101

합 계
2,488,523
2,321,205

16-2 당기말 및 전기말 현재 기타금융자산 기대신용손실충당금의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

미수금
12,439
11,314

미수수익
7,153
4,538

기타
2
2

합 계
19,594
15,854

16-3 당기 및 전기 중 기타금융자산의 기대신용손실충당금의 변동내역은 다음과같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된금융자산

기초 기대신용손실누계액
8,259
368
7,227
15,854

12개월 기대신용손실로 대체
9
(9)
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
(20)
21
(1)
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(22)
(41)
63
-

제각
-
-
(2,531)
(2,531)

매각
(2)
(3)
(1)
(6)

환율변동 등 기타
-
-
(9)
(9)

기대신용손실전입
2,233
42
4,011
6,286

기말 기대신용손실누계액
10,457
378
8,759
19,594

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

신용이 손상되지 않은 금융자산
신용이 손상된금융자산

기초 기대신용손실누계액
9,494
358
10,500
20,352

12개월 기대신용손실로 대체
8
(8)
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
(11)
11
-
-

손상채권-전체기간 기대신용손실로 대체
(4)
(17)
21
-

제각
-
-
(1,860)
(1,860)

매각
(1)
-
-
(1)

기대신용손실전입(환입)
(1,227)
24
(1,434)
(2,637)

기말 기대신용손실누계액
8,259
368
7,227
15,854

17. 외화표시 자산ㆍ부채당기말 및 전기말 현재 외화표시 자산ㆍ부채의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 각 외화단위, 백만원)

구 분
통 화
외화금액
원화환산액

외화표시자산
외화예금
USD
206,626,825
266,425

EUR
45,270,129
64,582

JPY
8,195,588,755
74,798

CNH
22,497,397
4,068

SGD
156,278
153

HKD
442,195,799
72,989

VND
841,306,007,232
44,757

AUD
340,939
300

GBP
383,691
630

CAD
9,615,262
9,371

기 타
16,839

소 계
554,912

외화금융상품
USD
2,833,674,156
3,653,739

EUR
174,371,713
248,757

JPY
3,551,989,893
32,418

CNH
105,011,887
18,990

HKD
222,618,264
36,745

VND
17,250,000,000
918

AUD
19,734,575
17,368

GBP
104,588,610
171,713

CAD
1,004,994,863
979,508

기 타
217,900

소 계
5,378,056

기타자산
USD
347,382,321
447,915

EUR
795,068
1,134

HKD
2,259,500
373

GBP
399,452
656

CAD
1,467,729
1,431

기 타
803

소 계
452,312

합 계
6,385,280

외화표시부채
예수부채
USD
390,871,176
503,989

EUR
761,479
1,086

JPY
469,154,895
4,282

CNH
2,707,419
490

SGD
38
-

HKD
2,239,254
370

VND
422,186
-

AUD
5,025
4

CAD
40,496
39

소 계
510,260

외화금융부채
USD
603,782,325
778,517

EUR
9,926,660
14,161

HKD
30,065,217
4,963

JPY
168,976,377
1,542

소 계
799,183

차입부채
USD
574,132,156
740,286

EUR
33,923,126
48,394

소 계
788,680

기타부채
USD
280,553,705
361,746

EUR
334,287
477

HKD
1,534,519
253

기 타
1,074

소 계
363,550

합 계
2,461,673

<전기말>
(단위 : 각 외화단위, 백만원)

구 분
통 화
외화금액
원화환산액

외화표시자산
외화예금
USD
284,808,669
360,938

EUR
45,091,410
60,928

JPY
4,246,083,367
40,473

CNH
36,672,485
6,654

SGD
141,455
133

HKD
1,001,464,105
162,788

VND
272,338,897,870
14,625

AUD
509,956
438

GBP
682,194
1,042

CAD
1,152,474
1,078

기 타
14,969

소 계
664,066

외화금융상품
USD
2,304,165,538
2,920,069

EUR
133,850,837
180,859

JPY
8,879,035
85

CNH
178,736,179
32,430

HKD
217,540,088
35,361

VND
15,295,000,000
821

AUD
22,425,710
19,250

GBP
14,955,617
22,847

기 타
4,406

소 계
3,216,128

기타자산
USD
264,866,352
335,665

EUR
339,034
458

HKD
43,834,237
7,125

기 타
98

소 계
343,346

합 계
4,223,540

외화표시부채
예수부채
USD
378,265,114
479,375

EUR
37,010,649
50,009

JPY
98,050,655
935

CNH
2,371,822
430

SGD
2,524
2

HKD
2,663,416
433

VND
23,451,186
1

AUD
3,080
3

CAD
39,507
37

소 계
531,225

외화금융부채
USD
310,368,621
393,330

HKD
17,764,228
2,888

JPY
8,879,035
85

소 계
396,303

차입부채
USD
845,550,074
1,071,566

EUR
149,072,405
201,427

소 계
1,272,993

기타부채
USD
198,379,786
251,407

EUR
143,881
194

JPY
22,288,294
212

HKD
1,272,716
207

기 타
933

소 계
252,953

합 계
2,453,474

18. 보험계약자산부채 및 재보험계약자산부채

18-1 당기말과 전기말 현재 보험계약자산부채 및 재보험계약자산부채의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위: 백만원)

구 분
장기
일반
자동차
합 계

보험계약자산
11,336
7
-
11,343

보험계약부채
20,069,727
891,201
615,037
21,575,965

순보험계약부채
(20,058,391)
(891,194)
(615,037)
(21,564,622)

재보험계약자산
550,488
381,089
19,712
951,289

재보험계약부채
716
-
-
716

순재보험계약자산
549,772
381,089
19,712
950,573

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
장기
일반
자동차
합 계

보험계약자산
6,292
96
-
6,388

보험계약부채
17,516,914
844,581
620,656
18,982,151

순보험계약부채
(17,510,622)
(844,485)
(620,656)
(18,975,763)

재보험계약자산
569,163
423,102
20,439
1,012,704

재보험계약부채
-
-
-
-

순재보험계약자산
569,163
423,102
20,439
1,012,704

18-2 당기말과 전기말 현재 보유계약에 대해 연결기업이 적용한 미래현금흐름에 대한 현행추정치의 가정과 그 산출근거는 다음과 같습니다.<당기말>

구 분
가정값(%)
산출근거

위험률
9 ~ 698
최근 5년 경험통계를 기초로 담보별, 성별, 연령군별, 경과차년별로 산출한 위험보험료 대비 지급보험금의 비율 ※ 지급보험금은 사고 발생일 기준으로 최근 5년통계를 사용하고, 미보고발생손해액의 진전율을 반영한 종국 지급보험금 기준 ※ 위험보험료는 산출 기준 시점(2023년 6월末)의 최신 위험률로 재계산한 위험보험료 기준

해약률
0 ~ 56
최근 5년 경험통계를 근거로 산출된 상품그룹별, 납입방법별, 해약환급금수준별, 채널별, 경과기간별로 영업보험료 대비 해약보험료의 비율

사업비율
-
보험 영업규정 및 사업비 집행실적을 기준으로 환산성적, 설계사수수료, 신/보유계약건수, 예정사업비, 보험료, 준비금 등 비례 단위비용으로 산출 ※ 통계기간 : 계약체결비,계약유지비,손해조사비는 1년 적용/투자관리비용 및 특별상여금은 3년 적용

할인율
(-)3.67 ~ 20.04
조정 무위험 금리기간구조(장기선도금리 및 유동성프리미엄 반영)에 시장에서 거래되는 자산과 일관성을 가지는 모수를 추정하여 1,000개 금리시나리오로 적용

비금융위험에 대한 위험조정 신뢰수준
75
각 보고시점 미래현금흐름 현재가치의 확률분포가 정규분포를 따른다는 가정하에 75% 백분위수가 미래현금흐름 현재가치의 확률가중평균치를 초과하는 부분을 위험조정으로 산출

<전기말>

구 분
가정값(%)
산출근거

위험률
9 ~ 565
최근 5년 경험통계를 기초로 담보별, 성별, 연령군별, 경과차년별로 산출한 위험보험료 대비 지급보험금의 비율 ※ 지급보험금은 사고 발생일 기준으로 최근 5년통계를 사용하고, 미보고발생손해액의 진전율을 반영한 종국 지급보험금 기준 ※ 위험보험료는 산출 기준 시점(2022년 6월末)의 최신 위험률로 재계산한 위험보험료 기준

해약률
0 ~ 58
최근 5년 경험통계를 근거로 산출된 상품그룹별, 납입방법별, 해약환급금수준별, 채널별, 경과기간별로 영업보험료 대비 해약보험료의 비율

사업비율
-
보험 영업규정 및 사업비 집행실적을 기준으로 환산성적, 설계사수수료, 신/보유계약건수, 예정사업비, 보험료, 운용자산 등 비례 단위비용으로 산출 ※ 통계기간 : 계약체결비,계약유지비,손해조사비는 1년 적용/투자관리비용은 3년 적용

할인율
(-)6.52 ~ 20.48
조정 무위험 금리기간구조(장기선도금리 및 유동성프리미엄 반영)에 시장에서 거래되는 자산과 일관성을 가지는 모수를 추정하여 1,000개 금리시나리오로 적용

비금융위험에 대한 위험조정 신뢰수준
75
각 보고시점 미래현금흐름 현재가치의 확률분포가 정규분포를 따른다는 가정하에 75% 백분위수가 미래현금흐름 현재가치의 확률가중평균치를 초과하는 부분을 위험조정으로 산출

18-3 원수재 및 출재 보험부채의 변동내역

18-3-1 당기와 전기 중 원수재 장기보험부채 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
잔여보장
발생사고
합 계

비손실요소
손실요소

기초 순장부금액
14,846,529
878,083
1,786,010
17,510,622

보험수익
(6,783,759)
-
-
(6,783,759)

수정소급법을 적용한 보험계약
(2,950,500)
-
-
(2,950,500)

공정가치법을 적용한 보험계약
(2,733,902)
-
-
(2,733,902)

그 외의 보험계약
(1,099,357)
-
-
(1,099,357)

보험서비스비용
678,427
52,047
4,120,719
4,851,193

보험금 및 기타보험서비스비용
-
(81,719)
4,462,023
4,380,304

보험취득현금흐름 상각
678,427
-
-
678,427

발생사고 이행현금흐름 변동
-
-
(341,304)
(341,304)

손실부담계약집합의 손실 및 환입
-
133,766
-
133,766

투자요소
(1,469,845)
-
1,469,845
-

보험서비스결과
(7,575,177)
52,047
5,590,564
(1,932,566)

순보험금융손익
2,231,811
65,926
60,120
2,357,857

현금흐름
7,877,049
-
(5,754,571)
2,122,478

수취한 보험료
9,631,138
-
-
9,631,138

보험취득현금흐름
(1,754,089)
-
-
(1,754,089)

지급한 보험금 및 보험서비스비용(투자요소포함)
-
-
(5,754,571)
(5,754,571)

기타 항목
-
-
-
-

기말 순장부금액
17,380,212
996,056
1,682,123
20,058,391

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
잔여보장
발생사고
합 계

비손실요소
손실요소

기초 순장부금액
17,786,492
792,158
1,727,808
20,306,458

보험수익
(6,267,744)
-
-
(6,267,744)

수정소급법을 적용한 보험계약
(3,261,132)
-
-
(3,261,132)

공정가치법을 적용한 보험계약
(2,665,703)
-
-
(2,665,703)

그 외의 보험계약
(340,909)
-
-
(340,909)

보험서비스비용
596,842
149,393
3,869,483
4,615,718

보험금 및 기타보험서비스비용
-
(63,455)
4,443,574
4,380,119

보험취득현금흐름 상각
596,842
-
-
596,842

발생사고 이행현금흐름 변동
-
-
(574,091)
(574,091)

손실부담계약집합의 손실 및 환입
-
212,848
-
212,848

투자요소
(1,389,273)
-
1,389,273
-

보험서비스결과
(7,060,175)
149,393
5,258,756
(1,652,026)

순보험금융손익
(3,481,889)
(63,468)
29,437
(3,515,920)

현금흐름
7,602,101
-
(5,229,991)
2,372,110

수취한 보험료
9,172,842
-
-
9,172,842

보험취득현금흐름
(1,570,741)
-
-
(1,570,741)

지급한 보험금 및 보험서비스비용(투자요소포함)
-
-
(5,229,991)
(5,229,991)

기타 항목
-
-
-
-

기말 순장부금액
14,846,529
878,083
1,786,010
17,510,622

18-3-2 당기와 전기 중 원수재 일반보험부채 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
잔여보장
발생사고
합 계

비손실요소
손실요소
미래 현금흐름의 현재가치 추정치
비금융위험에 대한 위험조정

기초 순장부금액
266,979
-
539,415
38,091
844,485

보험수익
(827,788)
-
-
-
(827,788)

수정소급법을 적용한 보험계약
-
-
-
-
-

공정가치법을 적용한 보험계약
-
-
-
-
-

그 외의 보험계약
(827,788)
-
-
-
(827,788)

보험서비스비용
121,475
-
490,465
11,822
623,762

보험금 및 기타보험서비스비용
-
-
423,561
25,506
449,067

보험취득현금흐름 상각
121,475
-
-
-
121,475

발생사고 이행현금흐름 변동
-
-
66,904
(13,684)
53,220

손실부담계약집합의 손실 및 환입
-
-
-
-
-

투자요소
-
-
-
-
-

보험서비스결과
(706,313)
-
490,465
11,822
(204,026)

순보험금융손익
63
-
16,199
-
16,262

현금흐름
748,760
-
(515,053)
-
233,707

수취한 보험료
883,264
-
-
-
883,264

보험취득현금흐름
(134,504)
-
-
-
(134,504)

지급한 보험금 및 기타보험서비스비용
-
-
(515,053)
-
(515,053)

기타 항목
1,969
-
(1,203)
-
766

기말 순장부금액
311,458
-
529,823
49,913
891,194

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
잔여보장
발생사고
합 계

비손실요소
손실요소
미래 현금흐름의 현재가치 추정치
비금융위험에 대한 위험조정

기초 순장부금액
228,261
-
417,094
27,603
672,958

보험수익
(710,641)
-
-
-
(710,641)

수정소급법을 적용한 보험계약
-
-
-
-
-

공정가치법을 적용한 보험계약
-
-
-
-
-

그 외의 보험계약
(710,641)
-
-
-
(710,641)

보험서비스비용
99,128
-
528,864
10,488
638,480

보험금 및 기타보험서비스비용
-
-
498,588
19,947
518,535

보험취득현금흐름 상각
99,128
-
-
-
99,128

발생사고 이행현금흐름 변동
-
-
30,276
(9,459)
20,817

손실부담계약집합의 손실 및 환입
-
-
-
-
-

투자요소
-
-
-
-
-

보험서비스결과
(611,513)
-
528,864
10,488
(72,161)

순보험금융손익
2,229
-
4,913
-
7,142

현금흐름
650,514
-
(411,212)
-
239,302

수취한 보험료
754,254
-
-
-
754,254

보험취득현금흐름
(103,740)
-
-
-
(103,740)

지급한 보험금 및 기타보험서비스비용
-
-
(411,212)
-
(411,212)

기타 항목
(2,512)
-
(244)
-
(2,756)

기말 순장부금액
266,979
-
539,415
38,091
844,485

18-3-3 당기와 전기 중 원수재 자동차보험부채 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
잔여보장
발생사고
합 계

비손실요소
손실요소
미래 현금흐름의 현재가치 추정치
비금융위험에 대한 위험조정

기초 순장부금액
433,925
-
173,161
13,570
620,656

보험수익
(758,191)
-
-
-
(758,191)

수정소급법을 적용한 보험계약
-
-
-
-
-

공정가치법을 적용한 보험계약
-
-
-
-
-

그 외의 보험계약
(758,191)
-
-
-
(758,191)

보험서비스비용
109,042
-
633,086
388
742,516

보험금 및 기타보험서비스비용
-
-
638,087
8,645
646,732

보험취득현금흐름 상각
109,042
-
-
-
109,042

발생사고 이행현금흐름 변동
-
-
(5,001)
(8,257)
(13,258)

손실부담계약집합의 손실 및 환입
-
-
-
-
-

투자요소
-
-
-
-
-

보험서비스결과
(649,149)
-
633,086
388
(15,675)

순보험금융손익
-
-
7,071
-
7,071

현금흐름
642,595
-
(639,610)
-
2,985

수취한 보험료
751,636
-
-
-
751,636

보험취득현금흐름
(109,041)
-
-
-
(109,041)

지급한 보험금 및 기타보험서비스비용
-
-
(639,610)
-
(639,610)

기타 항목
-
-
-
-
-

기말 순장부금액
427,371
-
173,708
13,958
615,037

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
잔여보장
발생사고
합 계

비손실요소
손실요소
미래 현금흐름의 현재가치 추정치
비금융위험에 대한 위험조정

기초 순장부금액
420,078
-
176,387
8,310
604,775

보험수익
(786,974)
-
-
-
(786,974)

수정소급법을 적용한 보험계약
-
-
-
-
-

공정가치법을 적용한 보험계약
-
-
-
-
-

그 외의 보험계약
(786,974)
-
-
-
(786,974)

보험서비스비용
109,363
-
644,552
5,260
759,175

보험금 및 기타보험서비스비용
-
-
613,405
4,419
617,824

보험취득현금흐름 상각
109,363
-
-
-
109,363

발생사고 이행현금흐름 변동
-
-
31,147
841
31,988

손실부담계약집합의 손실 및 환입
-
-
-
-
-

투자요소
-
-
-
-
-

보험서비스결과
(677,611)
-
644,552
5,260
(27,799)

순보험금융손익
-
-
650
-
650

현금흐름
691,458
-
(648,428)
-
43,030

수취한 보험료
800,821
-
-
-
800,821

보험취득현금흐름
(109,363)
-
-
-
(109,363)

지급한 보험금 및 기타보험서비스비용
-
-
(648,428)
-
(648,428)

기타 항목
-
-
-
-
-

기말 순장부금액
433,925
-
173,161
13,570
620,656

18-3-4 당기와 전기 중 출재 장기재보험자산 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
잔여보장
발생사고
합 계

비손실회수요소
손실회수요소
일반모형적용발생사고요소
보험료배분접근법 적용

미래 현금흐름의 현재가치 추정치
비금융위험에 대한 위험조정

기초 순장부금액
240,240
49,731
274,276
4,902
14
569,163

재보험료의 배분
(357,619)
-
-
-
-
(357,619)

수정소급법을 적용한 재보험계약
(97,788)
-
-
-
-
(97,788)

공정가치법을 적용한 재보험계약
(181,514)
-
-
-
-
(181,514)

그 외의 재보험계약
(78,317)
-
-
-
-
(78,317)

재보험자로부터 회수한 금액
-
11,573
154,089
(1,058)
4
164,608

보험금 및 기타보험서비스비용
-
(5,304)
214,838
2,724
29
212,287

손실회수요소의 발생 및 환입
-
16,877
-
-
-
16,877

발생사고 이행현금흐름 변동
-
-
(60,749)
(3,782)
(25)
(64,556)

투자요소
(209,335)
-
209,335
-
-
-

재보험 순원가(마진)
(566,954)
11,573
363,424
(1,058)
4
(193,011)

순재보험금융손익
122,042
4,062
6,955
25
-
133,084

재보험자 불이행위험 변동효과
1,639
-
1
1
-
1,641

재보험자 불이행위험 외 재보험금융손익
120,403
4,062
6,954
24
-
131,443

현금흐름
360,784
-
(317,543)
(2,705)
-
40,536

지급한 재보험료
360,784
-
-
-
-
360,784

재보험자로부터 회수한 금액
-
-
(317,543)
(2,705)
-
(320,248)

기타항목
-
-
-
-
-
-

기말 순장부금액
156,112
65,366
327,112
1,164
18
549,772

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
잔여보장
발생사고
합 계

비손실회수요소
손실회수요소
일반모형적용발생사고요소
보험료배분접근법 적용

미래 현금흐름의 현재가치 추정치
비금융위험에 대한 위험조정

기초 순장부금액
426,296
56,047
229,870
2,675
15
714,903

재보험료의 배분
(138,203)
-
-
-
-
(138,203)

수정소급법을 적용한 재보험계약
(61,400)
-
-
-
-
(61,400)

공정가치법을 적용한 재보험계약
(34,590)
-
-
-
-
(34,590)

그 외의 재보험계약
(42,213)
-
-
-
-
(42,213)

재보험자로부터 회수한 금액
-
(1,421)
150,567
2,472
(1)
151,617

보험금 및 기타보험서비스비용
-
(4,633)
220,647
2,919
28
218,961

손실회수요소의 발생 및 환입
-
3,212
-
-
-
3,212

발생사고 이행현금흐름 변동
-
-
(70,080)
(447)
(29)
(70,556)

투자요소
(216,094)
-
216,094
-
-
-

재보험 순원가(마진)
(354,297)
(1,421)
366,661
2,472
(1)
13,414

순재보험금융손익
(170,523)
(4,895)
(2,401)
15
-
(177,804)

재보험자 불이행위험 변동효과
(728)
-
(6)
(1)
-
(735)

재보험자 불이행위험 외 재보험금융손익
(169,795)
(4,895)
(2,395)
16
-
(177,069)

현금흐름
338,764
-
(319,854)
(260)
-
18,650

지급한 재보험료
338,764
-
-
-
-
338,764

재보험자로부터 회수한 금액
-
-
(319,854)
(260)
-
(320,114)

기타항목
-
-
-
-
-
-

기말 순장부금액
240,240
49,731
274,276
4,902
14
569,163

18-3-5 당기와 전기 중 출재 일반재보험자산 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
잔여보장
발생사고
합 계

비손실요소
손실요소
미래 현금흐름의 현재가치 추정치
비금융위험에 대한 위험조정

기초 순장부금액
34,472
-
370,140
18,490
423,102

재보험료의 배분
(363,968)
-
-
-
(363,968)

수정소급법을 적용한 재보험계약
-
-
-
-
-

공정가치법을 적용한 재보험계약
-
-
-
-
-

그 외의 재보험계약
(363,968)
-
-
-
(363,968)

재보험자로부터 회수한 금액
-
-
166,260
5,668
171,928

보험금 및 기타보험서비스비용
-
-
187,971
11,413
199,384

손실회수요소의 발생 및 환입
-
-
-
-
-

발생사고 이행현금흐름 변동
-
-
(21,711)
(5,745)
(27,456)

투자요소
-
-
-
-
-

재보험 순원가(마진)
(363,968)
-
166,260
5,668
(192,040)

순재보험금융손익
2,581
-
5,710
-
8,291

재보험자 불이행위험 변동효과
-
-
519
-
519

재보험자 불이행위험 외 재보험금융손익
2,581
-
5,191
-
7,772

현금흐름
366,785
-
(229,756)
-
137,029

지급한 재보험료
366,785
-
-
-
366,785

재보험자로부터 회수한 금액
-
-
(229,756)
-
(229,756)

기타항목
6,501
-
(1,794)
-
4,707

기말 순장부금액
46,371
-
310,560
24,158
381,089

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
잔여보장
발생사고
합 계

비손실요소
손실요소
미래 현금흐름의 현재가치 추정치
비금융위험에 대한 위험조정

기초 순장부금액
32,938
-
241,700
13,349
287,987

재보험료의 배분
(308,651)
-
-
-
(308,651)

수정소급법을 적용한 재보험계약
-
-
-
-
-

공정가치법을 적용한 재보험계약
-
-
-
-
-

그 외의 재보험계약
(308,651)
-
-
-
(308,651)

재보험자로부터 회수한 금액
-
-
241,892
5,141
247,033

보험금 및 기타보험서비스비용
-
-
257,873
10,779
268,652

손실회수요소의 발생 및 환입
-
-
-
-
-

발생사고 이행현금흐름 변동
-
-
(15,981)
(5,638)
(21,619)

투자요소
-
-
-
-
-

재보험 순원가(마진)
(308,651)
-
241,892
5,141
(61,618)

순재보험금융손익
2,241
-
1,901
-
4,142

재보험자 불이행위험 변동효과
-
-
(218)
-
(218)

재보험자 불이행위험 외 재보험금융손익
2,241
-
2,119
-
4,360

현금흐름
302,519
-
(115,387)
-
187,132

지급한 재보험료
302,519
-
-
-
302,519

재보험자로부터 회수한 금액
-
-
(115,387)
-
(115,387)

기타항목
5,425
-
34
-
5,459

기말 순장부금액
34,472
-
370,140
18,490
423,102

18-3-6 당기와 전기 중 출재 자동차재보험자산 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
잔여보장
발생사고
합 계

비손실요소
손실요소
미래 현금흐름의 현재가치 추정치
비금융위험에 대한 위험조정

기초 순장부금액
(1,103)
-
21,461
81
20,439

재보험료의 배분
(4,495)
-
-
-
(4,495)

수정소급법을 적용한 재보험계약
-
-
-
-
-

공정가치법을 적용한 재보험계약
-
-
-
-
-

그 외의 재보험계약
(4,495)
-
-
-
(4,495)

재보험자로부터 회수한 금액
-
-
1,857
2
1,859

보험금 및 기타보험서비스비용
-
-
(143)
49
(94)

손실회수요소의 발생 및 환입
-
-
-
-
-

발생사고 이행현금흐름 변동
-
-
2,000
(47)
1,953

투자요소
-
-
-
-
-

재보험 순원가(마진)
(4,495)
-
1,857
2
(2,636)

순재보험금융손익
-
-
41
-
41

재보험자 불이행위험 변동효과
-
-
(1)
-
(1)

재보험자 불이행위험 외 재보험금융손익
-
-
42
-
42

현금흐름
4,501
-
(2,633)
-
1,868

지급한 재보험료
4,501
-
-
-
4,501

재보험자로부터 회수한 금액
-
-
(2,633)
-
(2,633)

기타항목
-
-
-
-
-

기말 순장부금액
(1,097)
-
20,726
83
19,712

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
잔여보장
발생사고
합 계

비손실요소
손실요소
미래 현금흐름의 현재가치 추정치
비금융위험에 대한 위험조정

기초 순장부금액
(895)
-
18,853
44
18,002

재보험료의 배분
(4,873)
-
-
-
(4,873)

수정소급법을 적용한 재보험계약
-
-
-
-
-

공정가치법을 적용한 재보험계약
-
-
-
-
-

그 외의 재보험계약
(4,873)
-
-
-
(4,873)

재보험자로부터 회수한 금액
-
-
5,558
37
5,595

보험금 및 기타보험서비스비용
-
-
4,681
30
4,711

손실회수요소의 발생 및 환입
-
-
-
-
-

발생사고 이행현금흐름 변동
-
-
877
7
884

투자요소
-
-
-
-
-

재보험 순원가(마진)
(4,873)
-
5,558
37
722

순재보험금융손익
-
-
96
-
96

재보험자 불이행위험 변동효과
-
-
3
-
3

재보험자 불이행위험 외 재보험금융손익
-
-
93
-
93

현금흐름
4,665
-
(3,046)
-
1,619

지급한 재보험료
4,665
-
-
-
4,665

재보험자로부터 회수한 금액
-
-
(3,046)
-
(3,046)

기타항목
-
-
-
-
-

기말 순장부금액
(1,103)
-
21,461
81
20,439

18-4 원수재 및 출재 잔여보장 변동내역18-4-1 당기와 전기 중 원수재 일반모형 보험부채 상세변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
미래 현금흐름의현재가치 추정치
비금융위험에 대한위험조정
보험계약마진(수정소급법)
보험계약마진(공정가치법)
보험계약마진(그 외 보험계약)
합 계

기초 순장부금액
5,901,267
1,971,716
5,585,511
2,410,974
1,641,154
17,510,622

미래서비스관련 변동
(1,433,422)
(35,624)
(607,406)
1,011,779
1,198,439
133,766

신계약효과
(1,708,185)
195,077
-
-
1,600,648
87,540

보험계약마진을 조정하는 추정치 변동
179,795
(181,959)
(607,406)
1,011,779
(402,209)
-

보험계약마진을 조정하지 않는 추정치 변동
94,968
(48,742)
-
-
-
46,226

당기서비스관련 변동
(612,157)
(42,971)
(490,522)
(263,335)
(315,903)
(1,724,888)

당기손익으로 인식한 보험계약마진 금액
-
-
(490,522)
(263,335)
(315,903)
(1,069,760)

위험해제에 따른 위험조정 변동
-
(42,971)
-
-
-
(42,971)

경험조정
(612,157)
-
-
-
-
(612,157)

과거서비스관련 변동
(246,925)
(94,519)
-
-
-
(341,444)

발생사고의 이행현금흐름 변동
(246,925)
(94,519)
-
-
-
(341,444)

보험서비스결과
(2,292,504)
(173,114)
(1,097,928)
748,444
882,536
(1,932,566)

순보험금융손익
2,059,822
-
130,562
63,042
104,431
2,357,857

현금흐름
2,122,478
-
-
-
-
2,122,478

수취한 보험료
9,631,138
-
-
-
-
9,631,138

보험취득현금흐름
(1,754,089)
-
-
-
-
(1,754,089)

지급한 보험금 및 기타보험서비스비용
(5,754,571)
-
-
-
-
(5,754,571)

기타항목
-
-
-
-
-
-

기말 순장부금액
7,791,063
1,798,602
4,618,145
3,222,460
2,628,121
20,058,391

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
미래 현금흐름의현재가치 추정치
비금융위험에 대한위험조정
보험계약마진(수정소급법)
보험계약마진(공정가치법)
보험계약마진(그 외 보험계약)
합 계

기초 순장부금액
10,613,909
2,223,194
5,906,016
1,563,339
-
20,306,458

미래서비스관련 변동
(2,544,783)
(122,633)
146,761
993,812
1,739,691
212,848

신계약효과
(1,808,051)
209,254
-
-
1,741,476
142,679

보험계약마진을 조정하는 추정치 변동
(753,997)
(384,791)
146,761
993,812
(1,785)
-

보험계약마진을 조정하지 않는 추정치 변동
17,265
52,904
-
-
-
70,169

당기서비스관련 변동
(311,737)
(56,463)
(595,853)
(176,731)
(125,190)
(1,265,974)

당기손익으로 인식한 보험계약마진 금액
-
-
(595,853)
(176,731)
(125,190)
(897,774)

위험해제에 따른 위험조정 변동
-
(56,463)
-
-
-
(56,463)

경험조정
(311,737)
-
-
-
-
(311,737)

과거서비스관련 변동
(526,518)
(72,382)
-
-
-
(598,900)

발생사고의 이행현금흐름 변동
(526,518)
(72,382)
-
-
-
(598,900)

보험서비스결과
(3,383,038)
(251,478)
(449,092)
817,081
1,614,501
(1,652,026)

순보험금융손익
(3,701,714)
-
128,587
30,554
26,653
(3,515,920)

현금흐름
2,372,110
-
-
-
-
2,372,110

수취한 보험료
9,172,842
-
-
-
-
9,172,842

보험취득현금흐름
(1,570,741)
-
-
-
-
(1,570,741)

지급한 보험금 및 기타보험서비스비용
(5,229,991)
-
-
-
-
(5,229,991)

기타항목
-
-
-
-
-
-

기말 순장부금액
5,901,267
1,971,716
5,585,511
2,410,974
1,641,154
17,510,622

18-4-2 당기와 전기 중 출재 일반모형 재보험자산 상세변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
미래 현금흐름의현재가치 추정치
비금융위험에 대한위험조정
보험계약마진(수정소급법)
보험계약마진(공정가치법)
보험계약마진(그 외 보험계약)
합 계

기초 순장부금액
1,075,347
177,557
(720,493)
71,516
(39,328)
564,599

미래서비스관련 변동
(446,525)
(19,055)
230,001
185,482
66,974
16,877

신계약효과
(14,285)
12,031
-
-
5,801
3,547

보험계약마진을 조정하는 추정치 변동
(434,067)
(42,589)
230,001
185,482
61,173
-

보험계약마진을 조정하지 않는 추정치 변동
1,827
11,503
-
-
-
13,330

당기서비스관련 변동
(26,396)
414
43,092
(165,047)
754
(147,183)

당기손익으로 인식한 보험계약마진 금액
-
-
43,092
(165,047)
754
(121,201)

위험해제에 따른 위험조정 변동
-
414
-
-
-
414

경험조정
(26,396)
-
-
-
-
(26,396)

과거서비스관련 변동
(51,315)
(9,433)
-
-
-
(60,748)

발생사고의 이행현금흐름 변동
(51,315)
(9,433)
-
-
-
(60,748)

재보험 순원가(마진)
(524,236)
(28,074)
273,093
20,435
67,728
(191,054)

순재보험금융손익
151,928
-
(18,875)
1,718
(1,712)
133,059

재보험자 불이행위험 변동효과
1,640
-
-
-
-
1,640

재보험자 불이행위험 외 재보험금융손익
150,288
-
(18,875)
1,718
(1,712)
131,419

현금흐름
42,170
-
-
-
-
42,170

지급한 재보험료
359,715
-
-
-
-
359,715

재보험자로부터 회수한 금액
(317,545)
-
-
-
-
(317,545)

기타항목
-
-
-
-
-
-

기말 순장부금액
745,209
149,483
(466,275)
93,669
26,688
548,774

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
미래 현금흐름의현재가치 추정치
비금융위험에 대한위험조정
보험계약마진(수정소급법)
보험계약마진(공정가치법)
보험계약마진(그 외 보험계약)
합 계

기초 순장부금액
1,237,326
175,096
(757,708)
57,633
-
712,347

미래서비스관련 변동
34,595
9,531
(18,346)
18,649
(41,215)
3,214

신계약효과
10,984
12,380
-
-
(21,596)
1,768

보험계약마진을 조정하는 추정치 변동
32,835
(13,518)
(18,346)
18,649
(19,619)
1

보험계약마진을 조정하지 않는 추정치 변동
(9,224)
10,669
-
-
-
1,445

당기서비스관련 변동
4,837
(437)
77,930
(5,849)
2,314
78,795

당기손익으로 인식한 보험계약마진 금액
-
-
77,930
(5,849)
2,314
74,395

위험해제에 따른 위험조정 변동
-
(437)
-
-
-
(437)

경험조정
4,837
-
-
-
-
4,837

과거서비스관련 변동
(63,447)
(6,633)
-
-
-
(70,080)

발생사고의 이행현금흐름 변동
(63,447)
(6,633)
-
-
-
(70,080)

재보험 순원가(마진)
(24,015)
2,461
59,584
12,800
(38,901)
11,929

순재보험금융손익
(156,105)
-
(22,369)
1,083
(428)
(177,819)

재보험자 불이행위험 변동효과
(734)
-
-
-
-
(734)

재보험자 불이행위험 외 재보험금융손익
(155,371)
-
(22,369)
1,083
(428)
(177,085)

현금흐름
18,141
-
-
-
-
18,141

지급한 재보험료
337,994
-
-
-
-
337,994

재보험자로부터 회수한 금액
(319,853)
-
-
-
-
(319,853)

기타항목
-
-
-
-
-
-

기말 순장부금액
1,075,347
177,557
(720,493)
71,516
(39,329)
564,598

18-5 보험손익 상세내역

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
국내
해외
합 계

장기
일반
자동차

보험수익

보험료배분접근법 미적용 계약 보험수익
6,783,759
-
-
-
6,783,759

예상보험금 및 보험서비스비용
4,941,636
-
-
-
4,941,636

위험해제에 따른 위험조정 변동
131,440
-
-
-
131,440

당기손익으로 인식한 보험계약마진 금액
1,069,760
-
-
-
1,069,760

그 밖의 금액
(37,504)
-
-
-
(37,504)

보험취득현금흐름의 회수
678,427
-
-
-
678,427

보험료배분접근법 적용 계약 보험수익
-
803,499
758,191
24,289
1,585,979

총 보험수익
6,783,759
803,499
758,191
24,289
8,369,738

보험서비스비용

보험료배분접근법 미적용 계약 보험서비스비용
4,851,193
-
-
-
4,851,193

보험금 및 보험서비스비용
4,380,304
-
-
-
4,380,304

보험취득현금흐름
678,427
-
-
-
678,427

발생사고 이행현금흐름 변동분
(341,304)
-
-
-
(341,304)

손실부담계약의 손실 및 환입
133,766
-
-
-
133,766

보험료배분접근법 적용 계약 보험서비스비용
-
607,642
742,515
16,120
1,366,277

총 보험서비스비용
4,851,193
607,642
742,515
16,120
6,217,470

재보험수익

보험료배분접근법 미적용 계약 재보험수익
165,663
-
-
-
165,663

회수가능 보험금 및 보험서비스비용
209,534
-
-
-
209,534

발생사고 이행현금흐름 변동분
(60,748)
-
-
-
(60,748)

손실회수요소의 인식 및 환입
16,877
-
-
-
16,877

보험료배분접근법 적용 계약 재보험수익
(1,055)
159,935
1,860
11,993
172,733

총 재보험수익
164,608
159,935
1,860
11,993
338,396

재보험비용

보험료배분접근법 미적용 계약 재보험비용
356,717
-
-
-
356,717

회수예상 보험금 및 보험서비스비용
294,188
-
-
-
294,188

위험해제에 따른 위험조정 변동
8,862
-
-
-
8,862

당기손익으로 인식한 보험계약마진 금액
121,201
-
-
-
121,201

그 밖의 금액
(67,534)
-
-
-
(67,534)

보험료배분접근법 적용 계약 재보험비용
902
342,286
4,495
21,682
369,365

재보험구입 전 발생한 사고의 보장원가
-
-
-
-
-

총 재보험비용
357,619
342,286
4,495
21,682
726,082

총 보험서비스결과
1,739,555
13,506
13,041
(1,520)
1,764,582

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
국내
해외
합 계

장기
일반
자동차

보험수익

보험료배분접근법 미적용 계약 보험수익
6,267,744
-
-
-
6,267,744

예상보험금 및 보험서비스비용
4,662,235
-
-
-
4,662,235

위험해제에 따른 위험조정 변동
137,060
-
-
-
137,060

당기손익으로 인식한 보험계약마진 금액
897,774
-
-
-
897,774

그 밖의 금액
(26,167)
-
-
-
(26,167)

보험취득현금흐름의 회수
596,842
-
-
-
596,842

보험료배분접근법 적용 계약 보험수익
-
688,945
786,974
21,696
1,497,615

총 보험수익
6,267,744
688,945
786,974
21,696
7,765,359

보험서비스비용

보험료배분접근법 미적용 계약 보험서비스비용
4,615,718
-
-
-
4,615,718

보험금 및 보험서비스비용
4,380,119
-
-
-
4,380,119

보험취득현금흐름
596,842
-
-
-
596,842

발생사고 이행현금흐름 변동분
(574,091)
-
-
-
(574,091)

손실부담계약의 손실 및 환입
212,848
-
-
-
212,848

보험료배분접근법 적용 계약 보험서비스비용
-
619,094
759,175
19,386
1,397,655

총 보험서비스비용
4,615,718
619,094
759,175
19,386
6,013,373

재보험수익

보험료배분접근법 미적용 계약 재보험수익
149,146
-
-
-
149,146

회수가능 보험금 및 보험서비스비용
216,014
-
-
-
216,014

발생사고 이행현금흐름 변동분
(70,080)
-
-
-
(70,080)

손실회수요소의 인식 및 환입
3,212
-
-
-
3,212

보험료배분접근법 적용 계약 재보험수익
2,471
232,488
5,595
14,545
255,099

총 재보험수익
151,617
232,488
5,595
14,545
404,245

재보험비용

보험료배분접근법 미적용 계약 재보험비용
137,218
-
-
-
137,218

회수예상 보험금 및 보험서비스비용
187,174
-
-
-
187,174

위험해제에 따른 위험조정 변동
8,116
-
-
-
8,116

당기손익으로 인식한 보험계약마진 금액
(74,395)
-
-
-
(74,395)

그 밖의 금액
16,323
-
-
-
16,323

보험료배분접근법 적용 계약 재보험비용
985
289,069
4,873
19,582
314,509

재보험구입 전 발생한 사고의 보장원가
-
-
-
-
-

총 재보험비용
138,203
289,069
4,873
19,582
451,727

총 보험서비스결과
1,665,440
13,270
28,521
(2,727)
1,704,504

18-6 당기와 전기 중 일반모형을 적용하는 최초로 인식한 원수재 및 출재 계약이 재무제표에 미친 영향은 다음과 같습니다.

18-6-1 원수재보험

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
발행계약
합 계

비손실계약
손실계약

미래 현금 유츨액의 현재가치
6,235,905
633,509
6,869,414

보험취득현금흐름
1,412,433
89,014
1,501,447

보험취득현금흐름 외
4,823,472
544,495
5,367,967

미래 현금 유입액의 현재가치
(8,020,858)
(556,741)
(8,577,599)

비금융위험에 대한 위험조정
184,305
10,772
195,077

보험계약마진
1,600,648
-
1,600,648

최초인식계약의 손실요소금액
-
87,540
87,540

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
발행계약
합 계

비손실계약
손실계약

미래 현금 유츨액의 현재가치
6,315,016
614,456
6,929,472

보험취득현금흐름
1,325,839
73,096
1,398,935

보험취득현금흐름 외
4,989,177
541,360
5,530,537

미래 현금 유입액의 현재가치
(8,253,651)
(483,872)
(8,737,523)

비금융위험에 대한 위험조정
197,159
12,095
209,254

보험계약마진
1,741,476
-
1,741,476

최초인식계약의 손실요소금액
-
142,679
142,679

18-6-2 출재보험

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
구입계약
합 계

순원가계약
순차익계약

미래 현금 유입액의 현재가치
172,677
287,213
459,890

미래 현금 유츨액의 현재가치
(191,222)
(282,953)
(474,175)

비금융위험에 대한 위험조정
3,713
8,318
12,031

보험계약마진
15,295
(9,494)
5,801

최초인식계약의 손실회수요소금액
463
3,084
3,547

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
구입계약
합 계

순원가계약
순차익계약

미래 현금 유입액의 현재가치
10,628
380,363
390,991

미래 현금 유츨액의 현재가치
(13,454)
(366,553)
(380,007)

비금융위험에 대한 위험조정
337
12,043
12,380

보험계약마진
2,500
(24,096)
(21,596)

최초인식계약의 손실회수요소금액
11
1,757
1,768

18-7 당기말 및 전기말 현재 남아있는 보험계약마진의 향후 상각금액은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위: 백만원)

구 분
1년 미만
1~2년
2~3년
3~4년
4~5년
5~10년
10~20년
20~30년
30년 이상
합 계

발행한 보험계약
1,051,871
908,049
798,997
711,328
638,460
2,356,730
2,433,779
984,698
584,814
10,468,726

장기손해
1,051,871
908,049
798,997
711,328
638,460
2,356,730
2,433,779
984,698
584,814
10,468,726

보유한 재보험계약
20,842
20,108
20,007
20,192
19,661
87,591
97,170
37,889
22,458
345,918

장기손해
20,842
20,108
20,007
20,192
19,661
87,591
97,170
37,889
22,458
345,918

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
1년 미만
1~2년
2~3년
3~4년
4~5년
5~10년
10~20년
20~30년
30년 이상
합 계

발행한 보험계약
959,884
827,816
727,659
649,655
584,700
2,189,902
2,242,594
915,019
540,411
9,637,640

장기손해
959,884
827,816
727,659
649,655
584,700
2,189,902
2,242,594
915,019
540,411
9,637,640

보유한 재보험계약
65,463
57,800
51,991
47,411
43,405
164,410
166,630
59,488
31,705
688,303

장기손해
65,463
57,800
51,991
47,411
43,405
164,410
166,630
59,488
31,705
688,303

18-8 당기와 전기 중 투자손익과 보험금융손익 관계는 다음과 같습니다.

<당기>
(단위: 백만원)

구 분
손해보험
합 계

장기
일반 및 자동차
그외

투자손익

순이자수익
1,019,950
-
-
1,019,950

배당수익
43,235
-
-
43,235

유가증권평가및처분이익
1,241,234
-
-
1,241,234

대출채권및기타수취채권평가및처분이익
184,975
-
-
184,975

파생상품관련이익
368,178
-
-
368,178

외화거래이익
35,686
-
-
35,686

기타투자손익
312,966
-
-
312,966

당기손익으로 인식된 투자손익
1,259,912
-
-
1,259,912

기타포괄손익으로 인식된 투자손익
1,946,312
-
-
1,946,312

투자손익 합계
3,206,224
-
-
3,206,224

보험금융손익

순이자비용
(671,831)
(20,522)
-
(692,353)

할인율 및 금융가정의 변경효과
(1,686,026)
(3,000)
-
(1,689,026)

환율변경효과
-
189
-
189

당기손익으로 인식된 보험금융손익
(654,798)
(19,198)
-
(673,996)

기타포괄손익으로 인식된 보험금융손익
(1,703,059)
(4,135)
-
(1,707,194)

보험금융손익 합계
(2,357,857)
(23,333)
-
(2,381,190)

재보험금융손익

순이자비용
15,739
10,011
-
25,750

할인율 및 금융가정의 변경효과
115,604
(2,180)
-
113,424

재보험자의 불이행위험 변동
1,641
519
-
2,160

환율변경효과
100
(18)
-
82

당기손익으로 인식된 재보험금융손익 합계
18,697
7,236
-
25,933

기타포괄손익으로 인식된 재보험금융손익
114,387
1,096
-
115,483

재보험금융손익 합계
133,084
8,332
-
141,416

당기손익 및 기타포괄손익으로 인식된 순투자손익
981,451
(15,001)
-
966,450

<전기>
(단위: 백만원)

구 분
손해보험
합 계

장기
일반 및 자동차
그외

투자손익

순이자수익
772,230
-
-
772,230

배당수익
34,419
-
-
34,419

유가증권평가및처분손실
(2,760,851)
-
-
(2,760,851)

대출채권및기타수취채권평가및처분손실
(251,886)
-
-
(251,886)

파생상품관련손실
(296,562)
-
-
(296,562)

외화거래이익
138,527
-
-
138,527

기타투자손익
255,736
-
-
255,736

당기손익으로 인식된 투자손익
886,645
-
-
886,645

기타포괄손익으로 인식된 투자손익
(2,995,032)
-
-
(2,995,032)

투자손익 합계
(2,108,387)
-
-
(2,108,387)

보험금융손익

순이자비용
(576,204)
(11,924)
-
(588,128)

할인율 및 금융가정의 변경효과
4,092,124
4,969
-
4,097,093

환율변경효과
-
(837)
-
(837)

당기손익으로 인식된 보험금융손익
(580,050)
(13,202)
-
(593,252)

기타포괄손익으로 인식된 보험금융손익
4,095,970
5,410
-
4,101,380

보험금융손익 합계
3,515,920
(7,792)
-
3,508,128

재보험금융손익

순이자수익
13,278
5,307
-
18,585

할인율 및 금융가정의 변경효과
(190,368)
(1,812)
-
(192,180)

재보험자의 불이행위험 변동
(735)
(215)
-
(950)

환율변경효과
21
958
-
979

당기손익으로 인식된 재보험금융손익 합계
10,929
5,842
-
16,771

기타포괄손익으로 인식된 재보험금융손익
(188,733)
(1,604)
-
(190,337)

재보험금융손익 합계
(177,804)
4,238
-
(173,566)

당기손익 및 기타포괄손익으로 인식된 순투자손익
1,229,729
(3,554)
-
1,226,175

19. 예수부채당기말 및 전기말 현재 예수부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

투자자예수금
1,415,345
1,228,541

투자보험계약예수금
9,340,209
6,880,191

수입담보금
444,542
449,584

기타고객예수금
222,615
204,627

합 계
11,422,711
8,762,943

20. 당기손익-공정가치측정금융부채

당기말 및 전기말 현재 당기손익-공정가치측정금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

당기손익-공정가치측정지정금융부채

매도주가연계증권(주1)
7,857,706
7,186,144

매도기타파생결합증권(주1)
1,831,735
1,119,571

기타
4,407,675
2,047,574

신용위험평가조정액
(33,003)
(24,679)

이연최초거래일손익조정액
79,780
224,798

소 계
14,143,893
10,553,408

당기손익-공정가치측정금융부채

주식
1,137,910
1,289,213

국공채
4,008,270
2,193,405

특수채
389,315
338,440

외화증권
182,841
162,516

기타
-
33,258

소 계
5,718,336
4,016,832

합 계
19,862,229
14,570,240

(주1) 연결기업은 매도주가연계증권, 매도파생결합증권에 대하여 주계약과 내재파생상품을 분리하지 않고 당기손익-공정가치측정지정금융부채로 지정하였습니다.

21. 차입부채당기말 및 전기말 현재 차입부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
이자율(%)
장부금액

당기말
전기말

차입금

기업어음
1.85~6.50
3,000,700
3,778,420

환매조건부채권매도
2.49~5.85
15,747,431
14,800,356

증금차입금
3.90~4.59
431,006
512,289

기타차입금
2.82~8.50
1,093,342
1,538,342

소 계
20,272,479
20,629,407

사채

일반사채
1.60~6.18
990,000
7,110,000

전자단기사채
3.60~5.15
2,631,520
2,769,020

후순위사채
1.62~6.93
9,077,090
1,860,000

사채할인발행차금
-
(2,963)
(12,059)

소 계
12,695,647
11,726,961

합 계
32,968,126
32,356,368

22. 기타부채22-1 당기말 및 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

기타금융부채
미지급금
840,865
604,017

미지급배당금
2,983
9,021

미지급비용
1,634,278
1,444,318

임대보증금
18,534
16,134

리스보증금
291,019
300,346

미지급미결제현물환
801,259
572,925

금융보증계약관련부채
3,868
3,861

요구불상환지분
195,019
428,839

리스부채
42,791
56,018

소 계
3,830,616
3,435,479

기타비금융부채
가수보험료
17,196
8,331

선수금
35,342
56,999

제세예수금
19,637
19,314

선수수익
444,134
431,191

미지급부가세
1,938
2,397

기타
60,485
59,676

소 계
578,732
577,908

합 계
4,409,348
4,013,387

22-2 당기말 및 전기말 현재 리스부채의 만기별 구조는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

3개월이내
10,378
11,092

3개월초과 6개월이내
4,338
3,673

6개월초과 1년이내
13,337
15,404

1년초과 5년이내
18,855
35,026

합 계
46,908
65,195

22-3 당기 및 전기 중 발생한 리스의 현금유출액은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

리스부채의 상환
42,204
42,699

단기소액리스료
3,528
2,513

합 계
45,732
45,212

23. 순확정급여부채23-1 당기말 및 전기말 현재 순확정급여부채(자산)의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

확정급여채무의 현재가치
122,154
104,939

사외적립자산의 공정가치
(149,075)
(142,161)

순확정급여자산(주1)
(26,921)
(37,222)

(주1) 당기말 순확정급여자산 26,921백만원은 순확정급여부채 102백만원과 기타자산에 계상된 순확정급여자산 27,023백만원을 가감한 금액입니다.

23-2 당기 및 전기 중 확정급여채무의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기초
104,939
119,446

당기근무원가
14,166
16,924

이자원가
6,098
4,695

퇴직급여 지급액
(15,571)
(12,864)

확정급여채무의 재측정요소
12,460
(22,197)

정산으로 인한 손익
(130)
(1,122)

대체
158
-

기타
34
57

기말
122,154
104,939

23-3 당기 및 전기 중 사외적립자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기초
142,161
130,854

이자수익
8,745
5,436

기업이 납입한 기여금
13,270
20,926

퇴직급여 지급액
(13,084)
(11,990)

기타
(2)
58

사외적립자산의 재측정요소
(2,173)
(3,123)

대체
158
-

기말
149,075
142,161

23-4 당기 및 전기 중 확정급여제도와 관련한 손익내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

당기비용

당기근무원가
14,166
16,924

순확정급여부채의 순이자
(2,647)
(741)

정산으로 인한 손익
(131)
(1,122)

소 계
11,388
15,061

기타포괄손익

사외적립자산의 재측정요소
2,173
3,123

확정급여채무의 재측정요소
12,460
(22,197)

기타
22
-

소 계
14,655
(19,074)

총포괄손익
26,043
(4,013)

23-5 당기말 및 전기말 현재 확정급여채무의 현재가치를 결정하는 데 사용한 유의적인 보험수리적 가정은 다음과 같습니다.

(단위 : %)

구 분
당기말
전기말

인구통계적 가정

사망률
0.002 ~ 0.063
0.002 ~ 0.099

재무적 가정

할인율
4.67 ~ 5.60
5.68 ~ 6.35

사외적립자산의 장기 기대수익률
4.67 ~ 5.60
5.68 ~ 5.88

기대 임금상승률
2.00 ~ 4.75
2.00 ~ 3.73

23-6 당기말 현재 사외적립자산은 현금, 정기예금, 이율보증형 퇴직연금, ELB/DLB등으로 적립되어 있습니다.
24. 충당부채24-1 당기말 및 전기말 현재 충당부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

금융보증충당부채
-
506

미사용약정충당부채
31,854
19,652

복구충당부채
11,722
12,160

소송관련충당부채
2,961
9,492

기타
-
210

합 계
46,537
42,020

24-2 당기 및 전기 중 금융보증계약충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

손상 미인식
손상 인식

당기초
506
-
-
506

12개월 기대신용손실로 대체
-
-
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
-
-
-
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
-
-
-
-

금융보증계약충당부채환입
(506)
-
-
(506)

당기말
-
-
-
-

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

손상 미인식
손상 인식

전기초
98
7
-
105

12개월 기대신용손실로 대체
-
-
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
-
-
-
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
-
-
-
-

금융보증계약충당부채전입(환입)
408
(7)
-
401

전기말
506
-
-
506

24-3 당기 및 전기 중 미사용약정충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

손상 미인식
손상 인식

당기초
19,095
557
-
19,652

12개월 기대신용손실로 대체
-
-
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
(339)
339
-
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
(97)
-
97
-

매입 및 실행
-
-
-
-

매각 및 상환
-
-
-
-

미사용약정충당부채전입(환입)
12,100
193
(91)
12,202

당기말
30,759
1,089
6
31,854

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

손상 미인식

손상 인식

전기초
12,621
168
-
12,789

12개월 기대신용손실로 대체
-
-
-
-

전체기간 기대신용손실로 대체
(192)
192
-
-

손상채권 전체기간 기대신용손실로 대체
-
-
-
-

매입 및 실행
-
-
-
-

매각 및 상환
(286)
-
-
(286)

미사용약정충당부채전입
6,952
197
-
7,149

전기말
19,095
557
-
19,652

24-4 당기 및 전기 중 기타충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
복구충당부채
소송관련충당부채
기타충당부채
합 계

당기초
12,160
9,492
210
21,862

증가
454
-
-
454

전입액
149
-
-
149

해지
(906)
-
(210)
(1,116)

사용
-
-
-
-

환입액
(135)
(6,531)
-
(6,666)

당기말
11,722
2,961
-
14,683

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
복구충당부채
소송관련충당부채
기타충당부채
합 계

전기초
11,879
3,964
210
16,053

증가
796
-
-
796

전입액
151
5,528
-
5,679

해지
(354)
-
-
(354)

사용
(55)
-
-
(55)

환입액
(127)
-
-
(127)

계정재분류(주1)
(130)
-
-
(130)

전기말
12,160
9,492
210
21,862

(주1) 메리츠자산운용(주)의 복구충당부채가 매각예정부채로 재분류되었습니다.

25. 우발부채 및 약정사항25-1 당기말 현재 연결기업이 제공한 약정 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
약정금액
약정잔액

지급보증
17,510
17,510

한도대출
23,718,285
6,264,320

대출확약 등(주1)
1,525,503
462,260

합 계
25,261,298
6,744,090

(주1) 당기말 현재 대출확약 및 채권매입확약 등에 따라 대출 및 채권매입 등을 실행할 경우, 약정상 연결기업이 실행 또는 매입해야 하는 금액의 합계입니다.

25-2 당기말 현재 연결기업이 금융기관으로부터 제공받은 약정 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원, USD, EUR)

구 분
거래처
약정한도금액
만기일

일중차월
우리은행
50,000
2024.08.30

하나은행
10,000
2024.10.28

신한은행
20,000
2024.09.05

국민은행
5,000
2024.11.17

당좌차월
대구은행
5,000
2024.07.01

한도대출
우리은행
30,000
2024.08.30

우리은행
2,400
2024.01.12

농협은행
50,000
2024.03.04

대구은행
20,000
2024.12.18

수협은행
20,000
2024.07.21

이행지급보증
서울보증보험
6,069
건별 약정

한도약정
중국광대은행
20,000
2024.02.16

중국은행
20,000
2024.12.03

우리은행
30,000
2024.05.04

산업은행
100,000
2024.08.07

신한은행
20,000
2024.08.12

농협은행
20,000
2024.02.22

대구은행
20,000
2024.05.24

한도약정(단기사채)
다올투자증권
120,000
2025.04.10

할인어음(자체)
한국증권금융
200,000
2024.10.31

할인어음(청약증거금재원)
한국증권금융
청약금액 내
2024.10.31

기관운영자금(자체)
한국증권금융
200,000
2024.03.02

기관운영자금(신탁)
한국증권금융
신탁자금범위 내
2024.03.02

유통금융융자
한국증권금융
400,000
2024.07.01

담보금융지원
한국증권금융
700,000
2024.04.30

일중거래자금
한국증권금융
200,000
2024.03.03

채권딜러금융
한국증권금융
350,000
2024.03.31

FX Swap 커미티드 계약
JPMorgan Chase Bank, N.A., Seoul Branch
USD 50,000,000
2024.12.22

JPMorgan Chase Bank, N.A., Seoul Branch
USD 50,000,000
2024.09.06

BNP Paribas
EUR 120,000,000
2024.12.26

25-3 당기말 현재 총 소송가액 431,040백만원인 2,548건(연결기업 피고: 1,222건,소송가액 324,729백만원 / 연결기업 원고: 1,326건, 소송가액 106,312백만원)의 소송사건이 계류중입니다. 당기말 현재 진행중인 소송사건에 대해 유사한 소송사건의 손실 경험을 근거로 충당부채를 설정하였으며, 당기말 현재 충당부채 잔액은 2,961백만원입니다. (주석 24 참조)

25-4 당기말 및 전기말 현재 연결기업이 담보로 제공중인 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

제공기관
제공한 담보내용
담보사유
담보금액(주1)

당기말
전기말

한국거래소 등
채권
파생거래 담보
7,917,063
4,498,529

한국예탁결제원 및 한국증권금융
현금, 정기예금, ETF수익증권,주식, CP(전단채포함),채권 등
대차거래 담보
11,520,975
9,122,166

한국증권금융 등
채권(외화채권 포함)
환매조건부매도 담보(주2)
16,756,826
15,495,971

우리은행
정기예금, 채권
차입금 및 결제기금 담보
35,121
33,319

한국증권금융
현금
유통금융담보
584
43

합 계
36,230,569
29,150,028

(주1) 당기말 현재 담보로 제공한 금융자산의 종가 또는 신용평가기관의 평가값을 적용하여 산출한 금액입니다(신탁수익권 제외). 한편, 담보로 제공한 자산 중에는 차입한 유가증권 등이 포함되어 있습니다.(주2) 환매조건부매도거래는 연결기업이 일정기간 경과 후 원매도가액에 이자 등 상당금액을 합한 가액으로 환매수할 것을 조건으로 고객에게 증권을 매도하는 거래로서, 금융자산 양도의 제거조건을 충족하지 못하여 관련 자산은 계속 인식하고, 매도금액은 부채로 인식합니다. 당기말과 전기말에 부채로 인식한 금액은 각각 15,747,431백만원과 14,800,356백만원입니다.

25-5 당기말 및 전기말 현재 채무불이행과 무관하게 매도 및 재담보 제공가능하거나제공한 담보의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

유가증권
보유 중 담보물의 공정가치
1,181,519
2,510,077

매도하거나 담보로 다시 제공한 담보물의 공정가치
807,504
1,556,318

26. 자본26-1 당기말 및 전기말 현재 자본금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

발행할 주식의 총수
500,000,000주
500,000,000주

1주의 금액
500원
500원

발행한 주식의 총수
203,372,114주
127,571,822주

자본금(주1)
113,094
71,443

(주1) 자기주식 이익소각으로 인하여 자본금이 발행주식의 액면총액과 상이합니다.

26-2 당기말 현재 자본으로 분류된 채권형 신종자본증권의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
발행일
만기일
이자율(%)
금 액

신종자본증권

제1회 사모채권형 신종자본증권
2020.04.28
2050.04.28
4.20
100,000

제2회 공모채권형 신종자본증권
2020.05.28
2050.05.28
4.20
70,000

제3회 공모채권형 신종자본증권
2020.10.21
2050.10.21
4.40
100,000

제4회 공모채권형 신종자본증권
2021.09.29
2051.09.29
4.36
150,000

제5회 공모채권형 신종자본증권
2022.02.17
2052.02.17
4.80
176,000

발행비용
(2,792)

합 계
593,208

상기 채권형 신종자본증권은 연결기업이 계약상 의무를 결제하기 위한 현금 등 금융자산의 인도를 회피할 수 있는 무조건적인 권리를 가지고 있는 경우에 해당되므로, 자본으로 분류하였으며 발행조건은 다음과 같습니다.

구 분
내 용

이자율 재산정
매 5년마다 금리를 재산정하며, 5년 만기 국고채의 최종호가수익률에 가산금리를 가산하여 산정.

이자지급조건
매 3개월마다 지급하며, 연결기업의 선택에 따라 이자의 지급을 연기할 수 있음. 또한, 연결기업이 금융위원회로부터 경영개선명령을 받은 경우에도 이자의 지급이 연기될 수 있음. 이자지급을 연기한 경우, 미지급이자에 대해 원금에 적용되는 이자율로 계산한 이자를 추가로 지급.

만기
최초 만기는 30년이며, 연결기업의 선택으로 만기일에 상환하지 않을 경우 만기는 매 30년간 자동적으로 연장.

26-3 당기말 및 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

주식발행초과금
124,847
63,924

기타자본잉여금
508
(688)

합 계
125,355
63,236

26-4 당기말 및 전기말 현재 자본조정의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

자기주식
(546,527)
(163,522)

자기주식처분손실
(3,084)
(3,102)

기타자본조정
1,136,179
179,860

합 계
586,568
13,236

26-5 주식기준보상

26-5-1 당기말 현재 연결기업이 보유하고 있는 주식기준보상약정은 다음과 같습니다.

구 분
지배기업 임직원
종속기업 임직원

기초주식
㈜메리츠금융지주
㈜메리츠금융지주
㈜메리츠금융지주(주1)
㈜메리츠금융지주(주1)

유형(주2)
신주교부, 자기주식교부, 차액보상
현금결제형
현금결제형
현금결제형

권리부여일
2015.03.20
2015.03.20
2015.03.20
2018.03.16

행사가격(주3)
11,160 원
11,160 원
4,400 원
5,010 원

최초 부여수량
1,232,000 주
1,232,000 주
2,900,000 주
2,000,000 주

행사가능기간
2020.01.01~2024.12.31
2020.01.01~2024.12.31
2020.01.01~2024.12.31
2023.01.01~2027.12.31

수량 변동내역
당기초
1,099,956 주
148,007 주
2,900,000 주
1,714,426 주

변동(주3)
(41,976)주
(5,649)주
(67,491)주
(99,416)주

당기말
1,057,980 주
142,358 주
2,832,509 주
1,615,010 주

(주1) 지배기업과 종속기업인 메리츠증권㈜간의 포괄적 주식교환으로 메리츠증권㈜의 주식이 상장 폐지됨에 따라, 기초주식을 변경하고 주식매수선택권의 행사방법을 차액보상으로 일원화하는 것으로 계약을 변경하였습니다.

(차액보상금액 = [행사시점의 ㈜메리츠금융지주 주식의 시가 - (행사가격/교환비율)] X 행사수량 X 교환비율(1 : 0.1607327))

(주2) 연결기업은 현금결제형 주식기준보상거래에 대하여 29,355백만원을 미지급금으로 인식하고 있습니다.(주3) 당기 중 종속기업 및 지배기업의 자기주식소각 등에 따라 행사가격과 수량이 변경되었습니다.26-5-2 보상원가산정을 위한 제반가정

구 분
지배기업 임직원

종속기업 임직원

기초주식

㈜메리츠금융지주

㈜메리츠금융지주

㈜메리츠금융지주

㈜메리츠금융지주

권리부여일
2015.03.20
2015.03.20
2015.03.20
2018.03.16

무위험이자율
2.10%
3.39%
3.38%~3.48%
3.15%~3.48%

예상주가변동성
19.66%
7.73%
15.98%
15.98%

기대배당수익률
1.44%
0.01%
0.00%
0.00%

사용된 평가 모델
이항모형
이항모형
이항모형
이항모형

26-5-3 주식기준보상비용당기 중 주식보상비용으로 인식한 금액은 20,585백만원으로 판매비와 관리비로 처리하였습니다.26-6 당기말 및 전기말 현재 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익
(1,537,543)
(1,798,005)

위험회피목적파생상품평가손익
130,303
(107,893)

재평가잉여금
189,038
122,351

지분법적용투자주식평가손익
17,309
784

해외사업장환산손익
5,448
1,399

확정급여제도의 재측정요소
(12,408)
290

보험계약자산(부채)순금융손익
1,816,540
1,993,388

재보험계약자산(부채)순금융손익
(55,658)
(91,334)

합 계
553,029
120,980

26-7 당기말 및 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

이익준비금(주1)
194,158
185,201

미처분이익잉여금
7,416,496
3,896,676

합 계
7,610,654
4,081,877

(주1) 금융지주회사법 제53조의 규정에 따라 이익준비금이 자본금 총액에 달할 때까지 배당결의시마다 결산순이익의 100분의 10 이상을 이익준비금으로 적립하고 있으며, 동 적립금은 결손보전과 자본전입의 경우를 제외하고는 사용할 수 없습니다.

26-8 당기말 및 전기말 현재 대손준비금 및 비상위험준비금 잔액은 다음과 같습니 다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
대손준비금
비상위험준비금
해약환급금준비금
합 계

기적립액
155,654
321,056
-
476,710

적립예정금액
26,761
31,556
1,031,255
1,089,572

적립 후 잔액
182,415
352,612
1,031,255
1,566,282

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
대손준비금
비상위험준비금
합 계

기적립액
215,353
301,972
517,325

적립(환입)예정금액
(59,698)
19,083
(40,615)

적립 후 잔액
155,655
321,055
476,710

26-9 당기 및 전기 중 준비금 전입액 및 준비금 반영 후 조정이익은 다음과 같습니 다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

지배기업의 소유주지분 당기순이익(주1)
2,015,221
1,366,262

대손준비금 환입(전입)액
(26,761)
59,698

비상위험준비금 전입액
(31,556)
(19,083)

해약환급금준비금 전입액
(1,031,255)
-

준비금 반영 후 조정이익
925,649
1,406,877

준비금 반영 후 기본주당 조정이익(원)
5,061
11,426

준비금 반영 후 희석주당 조정이익(원)
5,039
11,358

(주1) 신종자본증권 배당금 차감 후 금액입니다.

27. 순이자손익당기 및 전기 중 이자손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

이자수익
현금및예치금
128,913
74,550

당기손익-공정가치측정금융자산
1,255,711
1,009,777

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
1,303,993
854,751

상각후원가측정대출채권
1,050,351
862,196

기타
164,916
139,971

소 계
3,903,884
2,941,245

이자비용
예수부채
416,704
25,309

차입금
710,605
441,122

사채
534,097
342,455

기타
192,015
174,951

소 계
1,853,421
983,837

순손익
2,050,463
1,957,408

28. 순수수료손익당기 및 전기 중 수수료손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

수수료수익
수탁수수료
74,307
65,813

인수및주선수수료
11,428
12,148

집합투자증권취급수수료
6,663
7,328

자산관리수수료
13,092
9,332

기업금융수수료
241,484
355,844

신탁보수
13,166
12,830

기타수수료수입
319,330
305,574

소 계
679,470
768,869

수수료비용
매매수수료
13,032
15,409

대차수수료
31,393
43,851

기타
52,191
65,249

소 계
96,616
124,509

순손익
582,854
644,360

29. 배당금수익

당기 및 전기 중 배당금수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

당기손익-공정가치측정금융자산
45,745
72,260

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
17,674
7,775

종속기업 및 관계기업 투자자산
272
664

합 계
63,691
80,699

30. 금융상품투자수익 및 투자비용

당기 및 전기 중 금융상품투자수익 및 투자비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

금융투자수익
당기손익-공정가치측정금융상품평가이익
1,174,219
541,553

당기손익-공정가치측정금융상품처분이익
2,245,761
2,540,326

당기손익-공정가치측정지정금융상품평가이익
227,918
442,856

당기손익-공정가치측정지정금융상품처분이익
52,353
37,123

매매목적파생상품평가이익
733,916
963,266

매매목적파생상품처분이익
37,964,424
46,882,251

위험회피목적파생상품평가이익
9,158
23,028

위험회피목적파생상품처분이익
3,541
2,100

기타포괄손익-공정가치측정금융상품손상차손환입
4,254
3,796

기타포괄손익-공정가치측정금융상품처분이익
18,014
8,739

상각후원가측정대출채권기대신용손실환입
2,208
10

상각후원가측정대출채권처분이익
10,192
5,411

상각후원가측정대출채권기타이익
-
-

소 계
42,445,958
51,450,459

금융투자비용
당기손익-공정가치측정금융상품평가손실
760,309
882,440

당기손익-공정가치측정금융상품처분손실
2,037,160
2,818,841

당기손익-공정가치측정지정금융상품평가손실
283,690
94,669

당기손익-공정가치측정지정금융상품처분손실
691,742
234,666

매매목적파생상품평가손실
688,663
972,270

매매목적파생상품처분손실
38,108,444
46,566,869

위험회피목적파생상품평가손실
23,245
55,906

위험회피목적파생상품처분손실
22,183
94,134

기타포괄손익-공정가치측정금융상품손상차손
91,907
35,087

기타포괄손익-공정가치측정금융상품처분손실
21,865
87,756

상각후원가측정대출채권기대신용손실전입
173,376
53,830

상각후원가측정대출채권처분손실
52
21

소 계
42,902,636
51,896,489

순손익
(456,678)
(446,030)

31. 기타영업손익

당기 및 전기 중 기타영업손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기타영업수익
임대료수익
21,428
18,958

외환거래이익
1,895,270
3,076,009

기타수입수수료 등
580,808
485,127

소 계
2,497,506
3,580,094

기타영업비용
외환거래손실
1,860,393
2,716,998

투자부동산감가상각비
10,952
9,589

기타
287,014
358,799

소 계
2,158,359
3,085,386

순손익
339,147
494,708

32. 투자관리비당기 및 전기 중 투자관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

급여
367,748
531,378

퇴직급여
17,607
14,055

복리후생비
53,760
52,913

임차료
11,670
10,739

접대비
10,722
10,640

감가상각비
16,841
17,375

무형자산상각비
15,133
4,791

세금과공과
82,481
85,284

광고선전비
6,395
5,639

전산운영비
13,529
11,940

지급수수료
40,871
41,752

기타
49,458
58,607

소 계
686,215
845,113

보험계약투자관리비
(55,882)
(63,111)

합 계
630,333
782,002

33. 영업외손익

당기 및 전기 중 영업외손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

영업외수익
유형자산처분이익
173
88

투자부동산처분이익
79
-

무형자산처분이익
1
-

투자부동산손상차손환입
-
8

무형자산손상차손환입
4
626

지분법이익
45,754
52,214

종속기업및관계기업투자처분이익
9,762
12,665

기타
68,125
51,823

소 계
123,898
117,424

영업외비용
유형자산처분손실
270
112

무형자산처분손실
5
-

투자부동산손상차손
72,580
3,960

무형자산손상차손
2
14

기부금
1,645
1,811

지분법손실
97,397
57,918

종속기업및관계기업투자처분손실
10,129
5,073

기타
31,448
27,954

소 계
213,476
96,842

순손익
(89,578)
20,582

34. 법인세비용34-1 당기 및 전기의 법인세비용의 구성내역은 다음과 같습니다.34-1-1 연결포괄손익계산서상 법인세비용

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

당기법인세

당기법인세부담액
376,104
642,415

전기 이전의 법인세에 대하여 당기에 인식한 조정사항
6,477
3,527

이연법인세자산(부채)의 변동액
505,593
392,337

자본에 직접 반영된 법인세비용
(168,985)
(259,738)

연결포괄손익계산서상 보고된 법인세비용
719,189
778,541

34-1-2 자본에 직접 반영된 법인세비용

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익
(388,002)
724,321

기타포괄손익-공정가치측정금융자산기대신용손실
(17,955)
(7,707)

당기손익-공정가치측정지정금융부채평가손익
585
(951)

보험계약자산(부채)순금융손익
413,845
(1,016,449)

파생상품평가손익
(104,352)
44,626

해외사업환산손익
(726)
(424)

지분법자본변동
463
(452)

확정급여채무의 재측정요소
3,833
(5,130)

주식매수선택권
-
(203)

기타
(76,676)
2,631

합 계
(168,985)
(259,738)

34-2 당기 및 전기 중 회계이익에 적용세율을 곱하여 산출한 금액과 법인세비용의 조정내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

법인세비용차감전순이익
2,843,924
2,913,775

법정적용세율에 따른 법인세
729,636
778,423

비공제비용
13,932
1

비과세수익
(23,186)
(19,883)

이연법인세미인식효과
-
3,870

기타(세율차이 등)
(1,193)
16,130

법인세비용
719,189
778,541

유효세율
25.29%
26.72%

34-3 당기말 및 전기말 현재 이연법인세자산(부채)는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

금융리스채권
(3,313)
(4,609)

당기손익-공정가치측정금융자산
1,481
694

당기손익-공정가치측정금융부채평가손익
73,005
(48,991)

당기손익-공정가치측정금융자산평가손익
(159,448)
118,963

당기손익-공정가치측정지정금융자산
(3,742)
(21,936)

매도신종증권
(133,012)
(171,055)

신종증권
3,571
6,288

파생상품평가손익
69,914
66,884

이연최초거래일손익
12,783
19,246

리스자산
(5,051)
(4,927)

매각거래부인
-
-

확정급여채무
27,883
23,407

휴면보험금
6,535
5,946

금융자산손상차손
4,987
23,838

재평가손실
2,195
2,195

세금과공과
6,993
6,035

기부금
717
1,001

배당보험손실보전준비금
-
3,093

이연대출부대수익
48,145
34,780

파생상품평가손익(기타포괄손익)
(45,782)
58,752

외화환산손익
(48,337)
(73,280)

미수수익
(56,359)
(49,167)

퇴직연금운용자산
(28,051)
(23,636)

보험계약
(618,688)
(1,032,533)

비상위험준비금
(91,679)
(83,474)

이연대출부대비용
(41)
(100)

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익
586,465
966,492

재평가잉여금
(133,977)
(67,558)

자산재평가적립금
(411)
(411)

복구충당부채
72
61

리스부채
4,987
7,407

미지급비용
164,947
185,776

주식매수선택권
744
1,259

신용위험조정액
(8,325)
(4,892)

유무형자산
(6,459)
(8,393)

종속기업및관계기업
101,621
45,079

충당부채
36,240
23,581

자기주식
-
62,882

기타
(167,476)
83,275

합 계
(356,866)
151,972

이연법인세자산
14,322
177,875

이연법인세부채
(371,188)
(25,903)

순이연법인세부채
(356,866)
151,972

34-4 당기 및 전기 중 순이연법인세자산(부채)의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기초 장부금액
151,972
568,029

당기손익으로 인식된 법인세수익(비용)
(339,313)
(154,272)

자본에 직접 반영된 법인세수익(비용)
(169,525)
(259,738)

중단사업 이연법인세부채
-
(2,047)

기말 장부금액
(356,866)
151,972

연결기업은 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있고 이연법인세자산과 이연법인세부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련되어 있는 경우 법인세자산과 부채를 상계하고 있습니다.

35. 주당이익

35-1 당기 및 전기 중 기본주당이익의 산출내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 원, 주)

구 분
당 기
전 기

지배기업의 소유주지분 당기순이익(주1)
2,015,220,863,339
1,366,261,662,643

중단영업으로 발생한 지배기업 보통주에 귀속되는 순이익(손실)
641,509,015
(1,894,824,532)

계속영업으로 발생한 지배기업 보통주에 귀속되는 순이익
2,014,579,354,324
1,368,156,487,175

가중평균보통주식수
182,881,401
123,127,079

중단영업 기본주당이익(손실)
4
(15)

계속영업 기본주당이익
11,016
11,112

(주1) 신종자본증권 배당금 차감 후 금액입니다.35-2 기본주당이익 산정을 위한 가중평균유통보통주식수는 다음과 같습니다.

(단위 : 주)

구 분
당 기
전 기

기초유통보통주식수
121,056,889
125,744,127

기말유통보통주식수
189,903,022
121,056,890

가중평균유통보통주식수
182,881,401
123,127,079

35-3 당기 및 전기 중 희석주당이익의 산출내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 원, 주)

구 분
당 기
전 기

중단영업으로 발생한 지배기업의 소유주 희석이익(손실)
641,509,015
(1,894,824,532)

계속영업으로 발생한 지배기업의 소유주 희석이익
2,014,579,354,324
1,368,156,487,175

가중평균보통주식수(희석)
183,691,747
123,869,194

중단영업 희석주당이익(손실)
3
(15)

계속영업 희석주당이익
10,967
11,045

35-4 당기 및 전기 중 희석주당이익 산정을 위한 가중평균유통보통주식수는 다음과 같습니다.

(단위 : 주)

구 분
당 기
전 기

가중평균유통보통주식수(기본)
182,881,401
123,127,079

조정내역

주식매수선택권
810,346
742,115

가중평균유통보통주식수(희석)
183,691,747
123,869,194

36. 현금흐름표

36-1 당기 및 전기 중 현금유출입이 없는 주요 거래내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익의 증감
1,164,087
(2,058,683)

보험계약 및 재보험계약 관련 금융손익의 증감
(1,177,867)
2,894,593

대출채권 등 제각
54,270
40,655

위험회피파생상품평가손익의 증감
297,003
(127,920)

자기주식 소각
300,067
149,841

투자부동산에서 유형자산으로 대체
10,304
2,232

확정급여제도 재측정요소
(10,822)
13,959

36-2 당기 및 전기 중 재무활동에서 생기는 부채의 조정내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
당기초
현금흐름
연결범위변동
비현금변동
당기말

신규 및 해지
환율변동
기타

차입부채

증금차입금
512,289
(81,283)
-
-
-
-
431,006

환매조건부채권매도
14,800,356
1,086,990
(134,300)
-
(5,615)
-
15,747,431

기타차입금
5,316,762
647,222
(1,869,942)
-
-
-
4,094,042

전자단기사채
2,769,020
312,420
(449,920)
-
-
-
2,631,520

사채
8,957,941
1,097,053
-
-
-
9,133
10,064,127

소 계
32,356,368
3,062,402
(2,454,162)
-
(5,615)
9,133
32,968,126

임대보증금
16,134
2,788
(50)
-
-
(338)
18,534

리스부채
56,018
(42,179)
-
27,239
-
1,713
42,791

합 계
32,428,520
3,023,011
(2,454,212)
27,239
(5,615)
10,508
33,029,451

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
전기초
현금흐름
연결범위변동
비현금변동
전기말

신규 및 해지
환율변동
기타

차입부채

증금차입금
444,420
67,869
-
-
-
-
512,289

환매조건부채권매도
15,271,970
(435,499)
-
-
(36,115)
-
14,800,356

기타차입금
6,957,942
(453,354)
(1,187,826)
-
-
-
5,316,762

전환상환우선주
340,000
(340,000)
-
-
-
-
-

전자단기사채
2,346,560
1,043,150
(620,690)
-
-
-
2,769,020

사채
8,562,906
387,099
-
-
-
7,936
8,957,941

소 계
33,923,798
269,265
(1,808,516)
-
(36,115)
7,936
32,356,368

임대보증금
17,370
(665)
-
-
-
(571)
16,134

리스부채
67,108
(42,699)
-
38,210
-
(6,601)
56,018

합 계
34,008,276
225,901
(1,808,516)
38,210
(36,115)
764
32,428,520

37. 특수관계자와의 거래

37-1 당기말 현재 특수관계자 현황은 다음과 같습니다.

구 분
기업명

관계(공동)기업
한국투자항공기펀드5호

한국투자항공기펀드6호

메리츠일반사모부동산투자신탁8호

엠플러스스카이일반사모투자신탁4호

흥국플라이트일반사모10호

흥국플라이트일반사모11호

에이아이파트너스에너지인프라일반1호

흥국플라이트일반사모12호

흥국플라이트일반사모13호

마스턴유럽일반사모부동산투자신탁5호

마스턴유럽일반사모부동산투자신탁10호

칸서스부산기장일반사모부동산투자신탁제2호

라이언 JCGI Blue Pre-IPO 일반사모투자신탁제3호 C-I

APEX Post IPO 일반사모투자신탁1호C-I

마이다스글로벌DEBT일반사모부동산투자신탁제6호

브이엠에너지하이일드일반사모투자신탁

아시아그로쓰제1호사모투자합자회사

글로벌바이오투자조합

제네시스북미파워기업1호

공평십오십육피에프브이

오에스티파트너스

힉스프런티어

티케이빌드

메리츠디에스신기술투자조합

충무로피에프브이

다온종합건설

아틸라인프라제일호사모투자합자회사

갈매피에프브이

송강산업개발

대산이엔지산업건설

넥스트브이시티피에프브이

트리플스페이스

메리츠킹고신기술금융조합제1호

메리츠-케이클라비스신기술조합제1호

마스턴제116호강남프리미어피에프브이

안성성은물류피에프브이

디엠메탈

한다리츠

메리츠골든에그신기술금융조합제1호

에스알산업

신촌이칠개발피에프브이

엔에이치-메리츠컨텐츠제1호신기술조합

대훈파트너스

제이큐

한양-메리츠신기술사업투자조합1호

흥영산업개발

더퍼스트포르테2

케이아이청평피에프브이

부울경물류프로젝트금융투자

한강에코테크개발

준금건설

김해대동스마트로지스틱스

케이알서초

코스모스

메리츠에셋원신기술금융조합제1호

동탄트리플스페이스

펜타스톤-더레오하이테크신기술투자조합1호

메리츠엔에이치헬스케어제1호

메리츠SNP신기술금융조합제1호

에스티씨엘

무한도시개발

메리츠-GCI시스템반도체펀드1호

아산배방복합개발피에프브이

김해대동그린스마트로지스틱스

제이씨인슈어런스플랫폼제1호사모투자합자회사

구리아이타워피에프브이

씨엔엠파트너스

메리츠-DS신기술투자조합제1호

이스트청라

대신에코에너지제1호사모투자합자회사

삼일디엔씨

메리츠알파뷰신기술금융조합제3호

어센트-메리츠신기술금융조합제1호

엔에이치-메리츠하이테크신기술투자조합

지엠디태우개발

어센트-메리츠신기술금융조합제2호

리사이클링1호신기술투자조합

더엘원

메리츠-수성글로벌바이오제1호

메리츠-포워드신기술금융조합제1호

브릿지폴-나이스벤처투자조합1호

포워드-메리츠글로벌바이오신기술금융조합제1호

메리츠-GCI시스템반도체펀드2호

칼립스-메리츠신기술사업투자조합제1호

메리츠-제이비신기술금융조합제1호

메리츠-시몬느신기술금융조합제1호

유니온홀딩스

평택제이첨단복합산업단지

현대유퍼스트일반사모부동산투자신탁32호

AIP EURO GREEN일반사모부동산신탁7호

NH Presidio Investments LLC

Edelweiss Alternative Solutions Trust

신한AIM부동산일반사모투자신탁제22-A호

PT. Wampu Electric Power

어라운드공모주일반사모투자신탁제1호

아미쿠스공모주일반사모투자신탁제1호C-F

싸이토젠

NH Mission Creek Investments, LLC

케이에이아이-디아이 히든태그 조합

성남고등제일풍경채일반사모부동산투자신탁제1호

킹고바이오그로스제3호투자조합

키움로지스틱스일반사모부동산투자신탁제4호

케이클라비스 신기술조합 제24호

KCGI베트남증권투자[주식혼합]

트러스톤CVD일반사모증권1호

37-2 당기말 및 전기말 현재 특수관계자와의 거래로 인한 중요한 자산ㆍ부채는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
특수관계자명
당기말
전기말

채 권
채 무
채 권
채 무

관계기업
오에스티파트너스
-
-
297,085
3,725

티케이빌드
766
-
766
-

가하유앤아이
-
-
667
-

다온종합건설
1,450
-
22,212
867

갈매피에프브이
57,584
3
66,155
774

대산이엔지산업건설
-
-
2,847
-

트리플스페이스
341
-
314
-

선유도시개발
-
-
20,521
-

디엠메탈
-
-
11,796
-

한다리츠
101,686
-
84,587
-

에스알산업
1,578
-
1,489
-

대훈파트너스
-
-
967
-

제이큐
1,617
-
1,502
-

와이케이오산세교피에프브이
-
-
6,799
127

더퍼스트포르테2
1,940
-
1,934
-

부울경물류프로젝트금융투자
200
-
201
-

준금건설
784
-
2,826
-

김해대동스마트로지스틱스
5,039
56
-
-

코스모스
-
-
2,031
-

동탄트리플스페이스
60,941
-
59,245
-

에스티씨엘
2,710
-
7,651
-

무한도시개발
2,623
-
2,505
-

아산배방복합개발피에프브이
2,428
-
3,492
-

씨엔엠파트너스
992
-
970
-

이스트청라
1,932
-
1,933
-

삼일디엔씨
3,106
-
3,375
-

내자필운피에프브이
-
-
-
6,035

지엠디태우개발
162,275
2,102
2,926
-

더엘원
1,982
-
1,953
-

마스턴제116호강남프리미어PFV
49,906
1,978
-
-

합 계
461,880
4,139
608,749
11,528

37-3 당기 및 전기 중 특수관계자와의 거래로 인한 주요 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
특수관계자명
당 기
전 기

수 익
비 용
수 익
비 용

관계기업
메리츠일반사모부동산투자신탁8호
10
-
5
-

메리츠일반사모부동산투자신탁7호
7
-
34
-

엠플러스스카이일반사모투자신탁4호
139
-
198
-

에이아이파트너스에너지인프라일반1호
651
-
1,199
-

흥국플라이트일반사모12호
230
-
230
-

흥국플라이트일반사모13호
42
-
42
-

마스턴유럽일반사모부동산투자신탁5호
2,265
-
-
-

브이엠에너지하이일드일반사모투자신탁
820
-
350
-

칸서스부산기장일반사모부동산투자신탁제2호
65
-
16
-

APEX Post IPO 일반사모투자신탁1호C-I
161
-
-
-

글로벌바이오투자조합
76
-
115
-

제네시스북미파워기업1호
1,914
-
3,905
-

공평십오십육피에프브이
180
-
-
-

오에스티파트너스
17,851
-
16,197
1,022

유니온홀딩스
353
50
-
-

티케이빌드
70
-
-
1

충무로피에프브이
3,660
2,332
-
-

가하유앤아이
955
-
58
-

다온종합건설
2,257
1
1,567
12

갈매피에프브이
5,007
811
4,128
79

뉴웨이브신기술금융조합제2호
5,349
-
99
-

송강산업개발
12
-
-
-

대산이엔지산업건설
55
2,847
3,515
1,808

넥스트브이시티피에프브이
1,900
-
-
-

트리플스페이스
15
1
15
1

선유도시개발
652
-
2,137
9

메리츠-케이클라비스신기술조합제1호
-
-
27
-

안성성은물류피에프브이
8
-
3,500
-

디엠메탈
1,675
11,796
2,092
15,252

한다리츠
7,628
107
4,805
379

메리츠골든에그신기술금융조합제1호
-
-
89
-

에스알산업
45
1
44
2

신촌이칠개발피에프브이
-
-
550
-

와이케이오산세교피에프브이
742
-
560
26

엔에이치-메리츠컨텐츠제1호신기술조합
161
-
116
-

대훈파트너스
-
967
-
1

제이큐
62
1
430
-

한양-메리츠신기술사업투자조합1호
53
-
53
-

흥영산업개발주식회사
-
-
72
-

더퍼스트포르테2
46
113
166
3

부울경물류프로젝트금융투자
34
-
2,570
2

준금건설
-
2,907
142
1

김해대동스마트로지스틱스
573
3
-
-

케이알서초
-
-
600
-

코스모스
-
1,156
88
2

메리츠에셋원신기술금융조합제1호
70
-
23
-

동탄트리플스페이스
7,314
43
4,105
43

메리츠엔에이치헬스케어제1호
-
-
302
-

메리츠SNP신기술금융조합제1호
-
-
176
-

에스티씨엘
120
7,136
1,224
203

무한도시개발
60
2
257
84

메리츠-GCI시스템반도체펀드1호
96
-
102
-

아산배방복합개발피에프브이
81
3
68
113

김해대동그린스마트로지스틱스
-
-
341
-

씨엔엠파트너스
23
1
8
25

메리츠-DS신기술투자조합제1호
333
-
326
-

메리츠디에스신기술조합
-
-
64
-

이스트청라
-
1
-
66

삼일디엔씨
198
453
96
81

메리츠알파뷰신기술금융조합제2호
-
-
225
-

메리츠알파뷰신기술금융조합제3호
115
-
66
-

어센트-메리츠신기술금융조합제1호
220
-
373
-

엔에이치-메리츠하이테크신기술투자조합
43
-
20
-

지엠디태우개발
14,401
1,564
18
97

어센트-메리츠신기술금융조합제2호
81
-
74
-

리사이클링1호신기술투자조합
-
-
62
-

더엘원
46
2
3
46

메리츠-수성글로벌바이오제1호
196
-
-
-

메리츠알파뷰신기술금융조합제4호
56
-
-
-

메리츠-포워드신기술금융조합제1호
102
-
-
-

포워드-메리츠글로벌바이오신기술금융조합제1호
33
-
-
-

트리니티유니콘공모주일반사모투자신탁1호
42
-
-
-

현대유퍼스트일반사모부동산투자신탁32호
951
-
6,876
292

AIP EURO GREEN일반사모부동산신탁7호
2,938
-
8,658
-

마이다스글로벌DEBT일반사모부동산투자신탁제6호
6,856
-
6,050
-

NH Presidio Investments LLC
4,086
-
-
-

Edelweiss Alternative Solutions Trust
2,957
-
8,544
-

신한AIM부동산일반사모투자신탁제22-A호
7,471
-
6,444
-

칸서스오산세교전문투자형사모부동산투자신탁
167
-
240
-

PT Wampu Electric Power
1,010
-
4,079
-

마스턴제116호강남프리미어PFV
9,600
95
-
-

메리츠-GCI시스템반도체펀드2호
25
-
-
-

칼립스-메리츠신기술사업투자조합제1호
1,032
-
-
-

메리츠-제이비신기술금융조합제1호
255
-
-
-

메리츠-시몬느신기술금융조합제1호
69
-
-
-

현대유퍼스트전문투자형사모부동산투자신탁32호
1,427
-
-
-

KCGI베트남증권투자신탁
99
-
-
-

한화-펜타스톤제1호신기술투자조합
829
-
-
-

어라운드공모주일반사모투자신탁제1호
203
-
-
-

합 계
119,328
32,393
98,538
19,650

37-4 당기 및 전기 중 특수관계자와의 자금 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
특수관계자명
당 기
전 기

대 여
회 수
대 여
회 수

관계기업
오에스티파트너스
-
300,800
117,960
64,160

다온종합건설
6,700
27,800
-
-

와이케이오산세교피에프브이
5,000
12,000
-
-

갈매피에프브이
57,600
67,000
8,500
8,500

지엠디태우개발
163,000
3,800
3,000
-

마스턴제116호강남프리미어PFV
170,400
120,400
-
-

유니온홀딩스
13,000
-
-
-

가하유앤아이
-
-
-
1,000

디엠메탈
-
-
-
1,400

한다리츠
-
-
85,000
1,400

대산이엔지산업건설
-
-
-
4,638

부울경물류프로젝트금융투자
-
-
200
-

더엘원
-
-
2,000
-

제이큐
-
-
-
1,500

흥영산업개발
-
-
-
1,200

에스티씨엘
-
-
7,000
-

무한도시개발
-
-
2,600
-

아산배방복합개발피에프브이
-
-
3,500
-

씨엔엠파트너스
-
-
1,000
-

이스트청라
-
-
1,999
-

삼일디엔씨
-
-
3,500
-

선유도시개발
-
-
-
28,100

합 계
415,700
531,800
236,259
111,898

37-5. 당기 및 전기 중 특수관계자에 대한 출자 및 회수내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
특수관계자명
당 기
전 기

출 자
회 수
출 자
회 수

관계기업
한국투자항공기펀드5호
3,025
-
916
-

한국투자항공기펀드6호
-
-
-
497

메리츠일반사모부동산투자신탁8호
11
83
-
57

메리츠전문투자형사모부동산7호
-
500
-
-

엠플러스스카이일반사모투자신탁4호
-
350
684
83

흥국플라이트일반사모10호
62
104
2,018
-

에이아이파트너스에너지인프라일반1호
214
7,012
2,189
5,621

흥국플라이트일반사모12호
-
4,223
16,478
1,944

안다프로젝트C전문투자형사모투자신탁제1호
-
968
-
-

스카이워크GameChanger일반사모1호
-
2,621
1,000
1,000

라이언 JCGI Blue Pre-IPO 일반사모투자신탁제3호 C-I
-
-
13,000
5,000

파로스공모주일반사모증권투자신탁제1호
-
973
-
-

코어SPAC일반사모투자신탁2호
-
1,511
-
-

마이다스글로벌DEBT일반사모부동산투자신탁제6호
38,639
40,010
9,008
-

제네시스북미파워기업1호
-
811
-
3,758

한강랜드마크피에프브이
-
103
-
-

가하유앤아이
-
10
-
-

뉴웨이브신기술금융조합제2호
-
1,059
-
441

선유도시개발
-
2,435
-
-

메리츠알파뷰신기술금융조합제2호
-
2,371
-
-

에스더블유알엔신기술조합
-
993
-
-

와이케이오산세교피에프브이
-
450
-
-

김해대동스마트로지스틱스
-
-
420
-

한양-메리츠신기술사업투자조합1호
-
197
-
-

엔에이치-메리츠컨텐츠제1호신기술조합
-
750
-
-

코너스톤상생8호신기술조합
-
202
-
490

아산배방복합개발피에프브이
-
-
1,050
-

메리츠-GCI시스템반도체펀드1호
-
-
990
-

한화-펜타스톤제1호신기술투자조합
-
2,588
-
-

누오바동천피에프브이
-
570
570
-

에스티씨엘
-
-
11
-

김해대동그린스마트로지스틱스
-
-
600
-

제이씨인슈어런스플랫폼제1호사모투자합자회사
643
-
65,343
-

구리아이타워피에프브이
-
-
1,150
-

대신에코에너지제1호사모투자합자회사
-
-
35,600
-

메리츠-DS신기술투자조합제1호
-
-
1,000
-

이스트청라
-
-
1
-

메리츠알파뷰신기술금융조합제3호
-
380
500
-

내자필운피에프브이
-
777
780
-

어센트-메리츠신기술금융조합제1호
-
-
5,000
-

엔에이치-메리츠하이테크신기술투자조합
-
-
1,000
-

지엠디태우개발
-
-
30
-

아세안플랫폼신기술조합 제1호
-
249
-
-

코리아에셋클래식공모주전문투자형사모투자신탁제2호
-
295
-
-

메리츠-수성글로벌바이오제1호
2,000
-
-
-

메리츠알파뷰신기술금융조합제4호
210
183
-
-

메리츠-포워드신기술금융조합제1호
500
-
-
-

브릿지폴-나이스벤처투자조합1호
1,000
-
-
-

메리츠-GCI시스템반도체펀드2호
300
-
-
-

포워드-메리츠글로벌바이오신기술금융조합제1호
2,000
-
-
-

메리츠-제이비신기술금융조합제1호
3,400
-
-
-

칼립스-메리츠신기술사업투자조합제1호
5,000
-
-
-

메리츠-시몬느신기술금융조합제1호
1,000
-
-
-

어센트-메리츠신기술금융조합제2호
-
-
1,000
-

리사이클링1호신기술투자조합
-
-
1,000
-

유니온홀딩스
200
-
-
-

평택제이첨단복합산업단지
570
-
-
-

AIP EURO GREEN일반사모부동산신탁7호
4,567
-
-
-

유암코파인우드기업재무안정사모투자합자회사
-
9,022
-
-

Edelweiss Alternative Solutions Trust
-
6,069
-
2,708

신한AIM부동산일반사모투자신탁제22-A호
10,002
189
6,198
-

PT Wampu Electric Power
-
-
20,259
-

칸서스오산세교전문투자형사모부동산투자신탁
-
2,943
-
-

현대유퍼스트전문투자형사모부동산투자신탁32호
-
-
-
9,560

주식회사 싸이토젠
100,000
-
-
-

NH Mission Creek Investments
19,500
-
-
-

합 계
192,843
91,001
187,795
31,159

37-6 당기말 및 전기말 현재 연결기업의 특수관계자에 대한 약정잔액은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
거래내용
당기말
전기말

관계기업
갈매피에프브이
한도대출약정
30,000
11,900

다온종합건설
한도대출약정
-
18,600

지엠디태우개발
한도대출약정
1,000
-

성남고등제일풍경채일반사모부동산투자신탁제1호
한도대출약정
19,700
600

라이언 JCGI Blue Pre-IPO 일반 사모투자신탁 제3호
한도대출약정
15,550
21,830

제이씨인슈어런스플랫폼제1호
한도대출약정
59
-

신한AIM부동산일반사모투자신탁제22-A호
유가증권매입약정
30,673
37,341

제이씨인슈어런스플랫폼제1호사모투자합자회사
유가증권매입약정
132
359

합 계
97,114
90,630

37-7 주요 경영진에 대한 보상 내역당기 및 전기 중 주요 경영진에 대한 보상 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

단기종업원급여
108,045
156,059

퇴직급여
5,392
5,300

합 계
113,437
161,359

38. 금융상품의 공정가치

38-1 당기말 및 전기말 현재 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

금융자산

현금및예치금
4,928,102
4,928,102
5,922,682
5,922,682

당기손익-공정가치측정금융자산
45,835,254
45,835,254
36,790,919
36,790,919

파생금융자산
1,076,245
1,076,245
960,707
960,707

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
27,917,742
27,917,742
23,075,299
23,075,299

상각후원가측정대출채권
14,634,016
14,560,037
14,305,261
14,531,160

금융리스채권
929,236
920,052
1,095,798
1,808,290

기타금융자산
1,926,888
1,926,888
1,810,104
1,810,104

합 계
97,247,483
97,164,320
83,960,770
84,899,161

금융부채

예수부채
11,422,711
11,422,711
8,762,943
8,762,943

당기손익-공정가치측정금융부채
19,862,229
19,862,229
14,570,240
14,570,240

파생금융부채
1,276,619
1,276,619
1,343,999
1,343,999

차입부채
32,968,126
33,038,807
32,356,368
34,727,400

기타금융부채
3,830,617
3,830,617
3,435,479
3,435,479

합 계
69,360,302
69,430,983
60,469,029
62,840,061

연결기업의 금융상품의 공정가치를 측정하기 위하여 다음과 같은 기준을 적용하고 있습니다.가. 연결재무상태표에 공정가치로 측정하지 않는 금융자산 및 금융부채의 공정가치는 활성시장이 존재하는 경우 활성시장 공시가격을 사용합니다. 활성시장이 없는 경우에는 유사한 금융상품의 시장이자율로 예상미래현금을 할인하여 산출합니다. 명시된 이자율이 없는 단기수취채권 및 단기지급채무와 만기가 1년 이내이거나 변동금리부인 금융자산 및 부채는 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치는장부금액과 동일합니다.

나. 유가증권의 공정가치는 관측가능한 현행 시장거래로부터의 가격과 일반적으로 인정된 가격결정모형을 따라 결정되었습니다. 시장성 있는 지분증권은 보고기간종료일현재의 종가(보고기간종료일 현재의 종가가 없는 경우에는 직전 거래일의 종가)를 적용하여 평가하였습니다.

시장성 없는 지분증권은 독립적인 외부평가기관의 전문가적 판단에 근거한 합리적인평가 모형과 적절한 추정치를 사용하여 산정한 금액을 공정가치로 보아 평가하였습니다. 외부평가기관은 공정가치 산정시 평가대상주식의 가치를 적절히 평가할 수 있는 다수의 평가모형들(DCF모형-Discounted Cash Flow Model, IMV모형-Inputed Market Value Model, FCFE모형-Discounted Free Cash Flow to Equity Model, 배당할인모형, 위험조정할인율법 등)에 합리적인 추론을 통해 가정할 수 있는 다수의 가정을 적용하여 산정하고 있습니다. 채무증권의 공정가치는 시장성이 있는 경우에는 보고기간종료일 현재의 종가(보고기간종료일 현재의 종가가 없는 경우에는 직전 거래일의 종가)를 적용한 금액이며, 시장성이 없는 경우에는 미래현금흐름을 공신력 있는 독립된 신용평가기관이 평가한 신용등급(또는 채무증권의 발행기업과 유사한 특성을 가진 기업의 신용등급)을 적절히 감안한 할인율을 사용하여 평가하였습니다. 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없는 비상장주식 및 출자금은 취득원가로 평가하였습니다.다. 장내파생상품의 경우 활성시장에서 거래될 경우 공시되는 가격을 사용하며, 장외파생상품의 경우 독립적인 외부전문평가기관에 의해 산출된 공정가치를 사용하고 있습니다.

금융상품은 공정가치를 측정하기 위하여 사용된 가격과 가치평가모형에 투입되는 변수의 관측가능성 정도에 따라 수준을 1, 2 및 3으로 구분하고 있습니다. 각각의 수준은 다음과 같이 정의되고 있습니다.

수준 1 :
접근가능한 활성시장의(조정되지 않은) 공시가격을 공정가치로 측정하는 경우

수준 2 :
직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한투입변수에 기초하여 공정가치로 측정하는 경우(단, 수준1에 포함된 공시가격은 제외)

수준 3 :
관측가능하지 않은 투입변수에 기초하여 공정가치를 측정하는 경우

38-2 연결재무상태표에 공정가치로 측정하는 금융상품38-2-1 당기말 및 전기말 현재 연결재무상태표에 공정가치로 측정하는 금융상품의 공정가치 서열체계는 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
수준별 공정가치
합 계

수준 1
수준 2
수준 3

금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산
8,459,330
29,218,456
8,157,468
45,835,254

파생금융자산
128,593
673,766
273,886
1,076,245

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
8,365,592
8,626,824
10,925,326
27,917,742

합 계
16,953,515
38,519,046
19,356,680
74,829,241

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채
1,770,585
8,854,894
9,236,750
19,862,229

파생금융부채(주1)
288,665
383,683
604,271
1,276,619

합 계
2,059,250
9,238,577
9,841,021
21,138,848

(주1) 공정가치 서열체계 수준 3인 금융상품에서 발생한 이연최초거래일손익을 포함한 금액입니다.

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
수준별 공정가치
합 계

수준 1
수준 2
수준 3

금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산
2,427,578
26,357,416
8,005,925
36,790,919

파생금융자산
164,049
668,169
128,489
960,707

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
6,328,776
8,021,661
8,724,862
23,075,299

합 계
8,920,403
35,047,246
16,859,276
60,826,925

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채
1,422,047
4,658,666
8,489,527
14,570,240

파생금융부채(주1)
361,346
562,334
420,319
1,343,999

합 계
1,783,393
5,221,000
8,909,846
15,914,239

(주1) 공정가치 서열체계 수준 3인 금융상품에서 발생한 이연최초거래일손익을 포함한 금액입니다.

38-2-2 당기말 및 전기말 현재 연결재무상태표에 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 2로 분류된 항목의 공정가치, 가치평가기법과 공정가치측정에 사용된 투입변수는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
공정가치
가치평가기법
투입변수

당기말
전기말

금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산
29,218,456
26,357,416
DCF모형, Forward Approach 등
할인율, 환율, 이자율, 주가 등

파생금융자산
673,766
668,169

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
8,626,824
8,021,661
DCF모형 등
할인율, 이자율

합 계
38,519,046
35,047,246

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채
8,854,894
4,658,666
DCF모형, Forward Approach 등
할인율, 환율, 이자율, 주가 등

파생금융부채
383,683
562,334

합 계
9,238,577
5,221,000

38-2-3 당기말 및 전기말 현재 연결재무상태표에 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 공정가치, 가치평가기법, 공정가치측정에 사용된 투입변수와 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
공정가치
가치평가기법
투입변수
관측불가능 투입변수

당기말
전기말

금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산
8,157,468
8,005,925
현금흐름 할인모형, Monte-Carlo Simulation, Cox, Ross and Rubinstein Model, 부도확률 산출방법 등
무위험이자율, 배당률, 할인율,부도율 등
회수율, 변동성상관계수 등

파생금융자산
273,886
128,489
이항모형, 블랙-숄즈 옵션모형, Monte-Carlo Simulation, ReducedForm Model 등
무위험이자율, 배당률, 할인율, 부도율 등
변동성, 상관계수 등

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
10,925,326
8,724,862
현금흐름 할인모형, 과거거래이용법,원가법, 부도확률 산출방법 등
자기자본 자본비용, 영구성장률, 배당할인률, 가중평균자본비용, 타인자본비용, Creditspread, Swap curve, 부도율,회수율, 상관계수 등
성장률, 할인율 등

합 계
19,356,680
16,859,276

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채
9,236,750
8,489,527
Monte-Carlo Simulation,Reduced form, Hull&White 1 factor,Black-Scholes Model 등
무위험이자율, 배당률, 할인율, 부도율
회수율, 변동성,상관계수

파생금융부채
604,271
420,319
이항모형,Monte-Carlo Simulation,Hull&White 1 factor 등
무위험이자율, 배당률, 할인율, 주가
변동성, 상관계수

합 계
9,841,021
8,909,846

38-2-4 당기 및 전기 중 연결재무상태표에 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준3으로 분류된 항목의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
금융자산
금융부채

당기손익공정가치측정금융자산
파생금융자산
기타포괄손익공정가치측정금융자산
당기손익공정가치측정금융부채
파생금융부채

당기초
8,005,925
128,489
8,724,862
8,489,527
420,319

총손익
당기손익
31,465
135,453
66,019
366,065
90,804

기타포괄손익
-
-
233,287
1,704
-

매입/발행
15,514,541
18,016
5,260,527
8,670,962
74,084

매도/결제
(15,073,799)
(8,072)
(3,670,587)
(8,291,508)
19,064

수준간이동
(9,445)
-
-
-
-

기타
(311,219)
-
311,218
-
-

당기말
8,157,468
273,886
10,925,326
9,236,750
604,271

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
금융자산
금융부채

당기손익공정가치측정금융자산
파생금융자산
기타포괄손익공정가치측정금융자산
당기손익공정가치측정금융부채
파생금융부채

전기초
7,894,340
20,852
6,774,581
6,062,177
45,769

총손익
당기손익
(80,103)
117,886
75,517
(258,475)
355,643

기타포괄손익
-
-
(176,792)
(3,100)
-

매입/발행
17,047,139
(8,481)
5,252,470
7,727,801
24,078

매도/결제
(16,854,690)
(1,768)
(3,200,257)
(5,038,876)
(5,171)

수준간이동
(761)
-
-
-
-

대체
-
-
(657)
-
-

전기말
8,005,925
128,489
8,724,862
8,489,527
420,319

38-2-5 연결재무상태표에 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 당기 및 전기 중 당기손익의 개별항목은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
총손익 중 당기손익 인식액
보고기간말 보유 금융상품 관련 당기손익 인식액

당기손익-공정가치측정금융상품
(334,600)
(210,798)

파생금융상품
44,649
(606)

기타포괄손익-공정가치측정금융상품
66,019
77,245

합 계
(223,932)
(134,159)

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
총손익 중 당기손익 인식액
보고기간말 보유 금융상품 관련 당기손익 인식액

당기손익-공정가치측정금융상품
178,372
158,963

파생금융상품
(237,757)
(184,606)

기타포괄손익-공정가치측정금융상품
75,517
76,439

합 계
16,132
50,796

38-2-6 당기말 현재 각 금융상품별 투입변수의 변동에 따른 민감도 분석 결과는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분
변동효과 계산방법
유리한 변동
불리한 변동

자산

당기손익-공정가치측정항목
변동성, 회수율 등 비관측투입변수를 10%p 가감
32,841
(29,546)

파생금융자산
변동성, 회수율 등 비관측투입변수를 10%p 가감
15,302
(13,163)

기타포괄손익-공정가치측정지 정금융자산
성장률, 할인율을 1%p 가감
209,124
(164,782)

합 계
257,267
(207,491)

부채

파생금융부채
변동성, 회수율 등 비관측투입변수를 10%p 가감
48,617
(53,727)

당기손익-공정가치측정지정금융부채
변동성, 회수율 등 비관측투입변수를 10%p 가감
96,111
(84,493)

합 계
144,728
(138,220)

금융상품의 민감도 분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에 따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장 유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다.

38-3 연결재무상태표에 공정가치로 측정되지 않으나 공정가치가 공시되는 금융상품

38-3-1 당기말 및 전기말 현재 연결재무상태표에 공정가치로 측정되지 않으나 공정가치가 공시되는 금융상품의 공정가치 서열체계는 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
수준별 공정가치
합 계

수준 1
수준 2
수준 3

금융자산

현금및예치금(주1)
-
4,928,102
-
4,928,102

상각후원가측정대출채권
-
-
14,560,037
14,560,037

금융리스채권
-
-
920,052
920,052

기타금융자산(주1)
-
-
1,926,888
1,926,888

합 계
-
4,928,102
17,406,977
22,335,079

금융부채

예수부채(주1)
-
2,082,501
9,340,209
11,422,710

차입부채
-
31,794,662
1,244,145
33,038,807

기타금융부채(주1)
-
-
3,830,617
3,830,617

합 계
-
33,877,163
14,414,971
48,292,134

(주1) 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
수준별 공정가치
합 계

수준 1
수준 2
수준 3

금융자산

현금및예치금(주1)
-
5,922,682
-
5,922,682

상각후원가측정대출채권
-
-
14,531,160
14,531,160

금융리스채권
-
-
1,808,290
1,808,290

기타금융자산(주1)
-
-
1,810,104
1,810,104

합 계
-
5,922,682
18,149,554
24,072,236

금융부채

예수부채(주1)
-
1,882,752
6,880,191
8,762,943

차입부채
-
32,898,010
1,829,390
34,727,400

기타금융부채(주1)
-
-
3,435,479
3,435,479

합 계
-
34,780,762
12,145,060
46,925,822

(주1) 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.

38-3-2 당기말 및 전기말 현재 연결재무상태표에 공정가치로 측정되지 않으나 공정가치가 공시되는 금융상품 중 수준 2로 분류된 항목의 공정가치, 가치평가기법과 공정가치 측정에 사용된 투입변수는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
공정가치
가치평가기법
투입변수

당기말
전기말

금융부채

차입부채
31,794,662
32,898,010
DCF모형
할인율

38-3-3 당기말 및 전기말 현재 연결재무상태표에 공정가치로 측정되지 않으나 공정가치가 공시되는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 공정가치, 가치평가기법과 공정가치 측정에 사용된 투입변수는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
공정가치
가치평가기법
투입변수

당기말
전기말

금융자산

상각후원가측정대출채권
14,560,037
14,531,160
DCF모형
할인율

금융리스채권
920,052
1,808,290
DCF모형
할인율

합 계
15,480,089
16,339,450

금융부채

차입부채
1,244,145
1,829,390
DCF모형
기타스프레드, 조기상환율

38-4 당기 및 전기 중 이연 최초거래일 손익 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

자 산
부 채
자 산
부 채

기초
44,984
45,988
79,289
61,338

신규발생
(39,139)
28,888
49,800
32,923

기중실현
101,600
(52,918)
(84,105)
(48,273)

기말
107,445
21,958
44,984
45,988

39. 금융상품의 범주별 현황39-1 당기말 및 전기말 현재 금융상품의 범주별 장부금액은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
당기손익-공정가치측정금융자산
기타포괄손익-공정가치측정금융자산
상각후원가측정금융자산
위험회피목적파생상품
합 계

지정항목
의무적측정항목
지분상품
채무상품

금융자산 :

현금및예치금
-
-
-
-
4,928,102
-
4,928,102

당기손익-공정가치측정금융자산
-
45,835,254
-
-
-
-
45,835,254

파생금융자산
-
784,960
-
-
-
291,285
1,076,245

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산
-
-
495,722
27,422,020
-
-
27,917,742

상각후원가측정 대출채권
-
-
-
-
14,634,016
-
14,634,016

금융리스채권
-
-
-
-
929,236
-
929,236

기타금융자산
-
-
-
-
1,926,888
-
1,926,888

합 계
-
46,620,214
495,722
27,422,020
22,418,242
291,285
97,247,483

금융부채 :

예수부채
-
-
-
-
11,422,711
-
11,422,711

당기손익-공정가치측정금융부채
14,143,893
5,718,336
-
-
-
-
19,862,229

파생금융부채
-
1,117,683
-
-
-
158,936
1,276,619

차입부채
-
-
-
-
32,968,126
-
32,968,126

기타금융부채
-
-
-
-
3,830,617
-
3,830,617

합 계
14,143,893
6,836,019
-
-
48,221,454
158,936
69,360,302

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
당기손익-공정가치측정금융자산
기타포괄손익-공정가치측정금융자산
상각후원가측정금융자산
위험회피목적파생상품
합 계

지정항목
의무적측정항목
지분상품
채무상품

금융자산 :

현금및예치금
-
-
-
-
5,922,682
-
5,922,682

당기손익-공정가치측정금융자산
-
36,790,919
-
-
-
-
36,790,919

파생금융자산
-
935,379
-
-
-
25,328
960,707

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산
-
-
366,526
22,708,773
-
-
23,075,299

상각후원가측정 대출채권
-
-
-
-
14,305,261
-
14,305,261

금융리스채권
-
-
-
-
1,095,798
-
1,095,798

기타금융자산
-
-
-
-
1,810,104
-
1,810,104

합 계
-
37,726,298
366,526
22,708,773
23,133,845
25,328
83,960,770

금융부채 :

예수부채
-
-
-
-
8,762,943
-
8,762,943

당기손익-공정가치측정금융부채
10,553,408
4,016,832
-
-
-
-
14,570,240

파생금융부채
-
1,036,154
-
-
-
307,845
1,343,999

차입부채
-
-
-
-
32,356,368
-
32,356,368

기타금융부채
-
-
-
-
3,435,479
-
3,435,479

합 계
10,553,408
5,052,986
-
-
44,554,790
307,845
60,469,029

39-2 당기 및 전기 중 금융상품의 범주별 순손익은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
과 목
당 기
전 기

현금및예치금
이자수익
128,913
74,550

순손익
128,913
74,550

당기손익-공정가치측정금융상품
이자수익
1,255,711
1,009,777

배당수익
45,745
72,260

평가이익
1,402,137
984,409

처분이익
2,298,114
2,577,449

평가손실
1,043,999
977,109

처분손실
2,728,902
3,053,507

순손익
1,228,806
613,279

기타포괄손익-공정가치측정 금융상품
이자수익
1,303,993
854,751

배당수익
17,674
7,775

평가이익
4,254
3,796

처분이익
18,014
8,739

평가손실
91,907
35,087

처분손실
21,865
87,756

순손익
1,230,163
752,218

상각후원가측정 대출채권
이자수익
1,050,351
862,196

기대신용손실환입
2,208
10

처분이익
10,192
5,411

기대신용손실전입
173,376
53,830

처분손실
52
21

순손익
889,323
813,766

파생상품
평가이익
743,074
986,294

처분이익
37,967,965
46,884,351

평가손실
711,908
1,028,176

처분손실
38,130,627
46,661,003

순손익
(131,496)
181,466

기타금융자산
이자수익
164,916
139,971

순손익
164,916
139,971

예수부채
이자비용
416,704
25,309

순손익
(416,704)
(25,309)

차입부채
이자비용
1,244,702
783,577

순손익
(1,244,702)
(783,577)

기타금융부채
이자비용
192,015
174,951

순손익
(192,015)
(174,951)

40. 금융상품의 상계40-1 당기말 및 전기말 현재 상계되는 금융자산, 실행가능한 일괄상계약정 및 이와 유사한 약정을 적용받는 금융자산은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
인식된금융자산 총액
상계되는인식된금융부채 총액
재무상태표에표시되는금융자산 총액
재무상태표에 상계되지 않은 관련 금액
순 액

재무상태표에 인식된 금융상품
수취한 담보

파생상품
1,221,728
-
1,221,728
281,614
264,844
675,270

환매조건부채권매수
1,604,743
-
1,604,743
-
1,604,743
-

미수미결제현물환
801,427
-
801,427
801,146
-
281

미회수차액
12,623
9,586
3,037
-
-
3,037

미수금(자기매매)
495,348
357,856
137,492
-
-
137,492

미수금(위탁매매)
635,214
401,089
234,125
-
-
234,125

합 계
4,771,083
768,531
4,002,552
1,082,760
1,869,587
1,050,205

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
인식된금융자산 총액
상계되는인식된금융부채 총액
재무상태표에표시되는금융자산 총액
재무상태표에 상계되지 않은 관련 금액
순 액

재무상태표에 인식된 금융상품
수취한 담보

파생상품
924,917
-
924,917
223,518
282,906
418,493

환매조건부채권매수
3,071,816
-
3,071,816
-
3,071,816
-

미수미결제현물환
572,972
-
572,972
572,765
-
207

미회수차액
4,870
4,870
-
-
-
-

미수금(자기매매)
575,803
157,353
418,450
-
-
418,450

미수금(위탁매매)
423,601
262,211
161,390
-
-
161,390

합 계
5,573,979
424,434
5,149,545
796,283
3,354,722
998,540

40-2 당기말 및 전기말 현재 상계되는 금융부채, 실행가능한 일괄상계약정 및 이와 유사한 약정을 적용받는 금융부채는 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
인식된금융부채 총액
상계되는인식된금융자산 총액
재무상태표에표시되는금융부채 총액
재무상태표에 상계되지 않은 관련 금액
순 액

재무상태표에 인식된 금융상품
제공한 담보

파생상품
5,738,590
-
5,738,590
281,614
4,660,416
796,560

매도유가증권
5,718,335
-
5,718,335
-
5,718,335
-

환매조건부채권매도
15,747,431
-
15,747,431
-
15,747,431
-

미지급미결제현물환
801,259
-
801,259
801,146
-
113

미결제차액
12,072
9,586
2,486
-
-
2,486

미지급금(자기매매)
619,320
357,856
261,464
-
-
261,464

미지급금(위탁매매)
633,289
401,089
232,200
-
-
232,200

합 계
29,270,296
768,531
28,501,765
1,082,760
26,126,182
1,292,823

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
인식된금융부채 총액
상계되는인식된금융자산 총액
재무상태표에표시되는금융부채 총액
재무상태표에 상계되지 않은 관련 금액
순 액

재무상태표에 인식된 금융상품
제공한 담보

파생상품
3,565,888
-
3,565,888
223,518
2,694,410
647,960

매도유가증권
4,016,832
-
4,016,832
-
4,016,832
-

환매조건부채권매도
14,800,356
-
14,800,356
-
14,800,356
-

미지급미결제현물환
572,925
-
572,925
572,765
-
160

미결제차액
6,358
4,870
1,488
-
-
1,488

미지급금(자기매매)
319,275
157,353
161,922
-
-
161,922

미지급금(위탁매매)
421,396
262,211
159,185
-
-
159,185

합 계
23,703,030
424,434
23,278,596
796,283
21,511,598
970,715

41. 위험관리41-1 위험관리 개요

41-1-1 위험관리정책, 전략 및 절차 등 체제 전반에 관한 사항① 정책 연결기업은 각 종속회사들의 금융업권별 감독규정을 준수하고, 회사 경영상 발생할 수 있는 제반 리스크를 보험, 금리, 신용, 시장, 유동성 및 비재무리스크로 분류하여 리스크 타입별 인식, 측정, 평가, 통제, 모니터링 관리체계를 통해 최적 자산부채 포트폴리오 정책을 수립하고 안정적 수익기반 확보와 기업가치 극대화를 위해 포트폴리오 관점 및 전략적 관점에서 종합적으로 리스크를 관리합니다.② 전략 분기별 리스크관리위원회를 통해 리스크관리 전략을 수립하여 운용하고 있으며, 기본적인 전략으로는 각 종속회사들의 리스크 수준이 가용자본대비 적정 수준이 유지되도록 각 종속회사별 통합리스크 한도를 설정하여 관리하고 있습니다. 특히, 영업구조에 따라 각 종속회사의 리스크 유형이 매우 다른 점을 철저히 고려하여, 고객관점과 회사관점의 리스크관리를 함께 병행해 나가고 있습니다.

③ 절차 가. 위험의 인식각 종속회사의 경영활동에서 발생할 수 있는 리스크를 보험, 금리, 신용, 시장, 유동성, 비재무리스크로 분류하여 리스크를 인식하고 있습니다.
나. 위험의 측정 및 평가연결기업은 각 종속회사의 리스크 특성에 맞는 측정 및 평가를 활용하여 리스크관리를 하고 있으며, 측정이나 평가방법에 대한 가이드라인을 제시하고 있습니다.

다. 위험의 통제리스크를 회피, 수용, 전가, 경감하기 위하여 적정 수준의 리스크 한도를 개별리스크별로 설정하여 초과여부를 매월 모니터링하고 있으며 메리츠화재의 경우 보험의 신위험 및 신규 투자자산 등을 각각 보험상품/신상품심의위원회와 투융자심의위원회 심의 및 리스크 검토를 통해 사전적으로 리스크 입구통제를 실시하고 있으며, 메리츠증권의 경우도 리스크관리위원회와 실무위원회, 심사위원회를 통해 중요 의사 결정, 리스크 검토 및 통제활동을 수행하고 있습니다. 메리츠 자산운용의 경우 이사회에서 부동산 및 실물자산 투자, 구조화상품 및 파생결합상품 투자 등에 대한 건별 승인 활동을 수행하여 사전적으로 리스크를 통제하는 활동을 수행하고 있습니다. 메리츠캐피탈의 경우 여신심의위원회를 통해 신규 상품에 대한 의사결정 및 리스크 측정, 통제를 수행하고 있습니다. 대체투자운용의 경우 투자심의위원회를 통해 신규 상품에 대한 의사결정 및 리스크 측정, 통제를 수행하고 있습니다.

라. 위험의 모니터링ㆍ보고금리, 주가, 환율, 손해율, 부도율 등 각종 리스크 요소를 반영하여 개별 리스크량 분석, 한도 모니터링 등 각종 지표에 대한 정기적인 모니터링을 실시하고 있으며, 정기적으로 경영진에게 주요사항을 보고하고 있습니다.

41-1-2 내부 자본적정성 평가 및 관리절차에 관한 사항연결기업은 각 종속회사의 특성을 고려하는 리스크관리체계에 따라 관리하고 있으며, 금융지주회사법 및 감독기관에서 규정하고 있는 필요자본 대비 자기자본 비율을 관리하고 있습니다. 당기말 지주의 필요자본 대비 자기자본비율은 금융지주회사법에서정하고 있는 필요자본 대비 자기자본비율 100%이상을 유지하고 있습니다.

41-1-3 이사회(그룹리스크관리위원회) 및 리스크관리조직의 구조와 기능 연결기업의 위험관리는 "리스크관리위원회"와 "리스크관리조직"에서 수행합니다.가. 리스크관리위원회리스크관리에 대한 최고의사결정기구로서 이사회의 위임을 받아 경영전략에 부합하는 리스크관리 기본방침, 전략적 자산배분 설정, 회사의 각종 리스크 한도 등 리스크관리 관련 중요 의사결정을 하고 있습니다.

나. 리스크관리조직리스크관리조직은 리스크관리의 최고 책임자인 CRO(Chief Risk Officer)와 실무를 담당하는 리스크관리팀으로 구성이 되어 있으며, 리스크관리팀은 각 종속회사의 리스크관리업무와 선제적 리스크관리를 위한 한도관리, 위기상황분석 등의 업무를 수행하고 있습니다.41-1-4 위험관리체계 구축을 위한 활동① 위험관리 관련 규정 운영위험관리 업무를 수행함에 있어 기본적인 절차와 기준을 그룹리스크관리규정, 그룹리스크관리규정시행세칙, 그룹리스크관리위원회규정, 그룹리스크협의회운영세칙으로 구성하고 있으며, 위험관리 조직의 역할, 한도관리, 위기상황 분석 및 보고 등 위험관리 업무 및 위원회에 관한 전반적인 사항을 규정하여 관리하고 있습니다.

② 한도설정 관리연결기업은 각 종속회사별 리스크의 한도관리를 수행하고 있으며, Total 리스크는 가용자본(메리츠화재의 경우 지급여력금액, 메리츠증권의 경우 영업용순자본, 메리츠 캐피탈의 경우 조정자기자본, 메리츠대체투자운용은 최소영업자본) 대비 일정비율 범위로 정하고 이와 연동하여 각 종속회사에서는 개별 리스크별(보험, 금리, 시장, 신용 및 운영위험)로 리스크 한도를 배분하여, 설정된 한도 내에서 운영하여 안정적인 자본관리를 위해 노력하고 있습니다. 이에 대한 요구자본 할당 및 한도기준에 대해서는 리스크관리위원회 승인을 받아 운영하고 있으며, 관련사항에 대해서는 정기적인 모니터링을 통해 통제 및 관리하고, 위원회 및 경영진에게 정기적으로 보고하고 있습니다.

41-2 보험위험관리41-2-1 일반손해보험① 개요보험위험이란 보험계약에서 발생할 수 있는 여러 리스크 요인에 의해 보험계약에서 발생할 수 있는 잠재적인 경제적 손실위험을 의미하며 장기손해보험과 일반손해보험을 구분하여 위험을 측정 및 관리하고 있습니다. 보험위험은 계리적 가정 변동 시 보험회사에 직ㆍ간접적으로 손실을 초래할 수 있는 자산 및 부채를 대상으로 하며, 자산의 경우 계리적가정 변동 시 장래현금흐름 변동으로 인해 가치가 변동하는 경우 (예: 보험약관대출, 재보험계약 등)에만 해당되고, 부채의 경우 모든 보험계약을 대상으로 산출합니다. 다만, 퇴직보험 및 퇴직연금은 장기손해보험위험 측정대상에 포함하지 않습니다. 장기손해보험위험은 위험요인별로 사망위험액, 장수위험액, 장해ㆍ질병위험액, 재 물ㆍ기타위험액, 해지위험액, 사업비위험액, 대재해위험액으로 나눌 수 있습니다. 사망위험액, 장수위험액, 장해ㆍ질병위험액, 재물ㆍ기타위험액, 해지위험액, 사업비위험액은 충격시나리오 방식으로 측정하고, 대재해위험액은 위험계수 방식으로 측정하며 요인별 위험액 측정 기준은 다음과 같습니다.가. 사망위험 및 장수위험은 보험계약자의 사망과 관련하여 예상하지 못한 손실이 발생할 위험을 의미합니다.나. 장해ㆍ질병위험은 보험계약자의 장해 및 질병과 관련하여 예상하지 못한 손실이 발생할 위험을 의미합니다.다. 재물ㆍ기타위험은 재물, 비용, 배상, 기타 담보와 관련하여 예상하지 못한 손실이 발생할 위험을 의미합니다.라. 해지위험은 계약의 해지, 갱신, 연금선택 등 보험계약자의 옵션 행사로 인해 예상하지 못한 손실이 발생할 위험을 의미합니다.마. 사업비위험은 보험계약비용과 관련하여 장래 비용의 수준 및 인플레이션으로 인한 지출 변동으로 발생할 위험을 포함합니다. 보험계약과 관련된 비용은 수당을 제외한 모든 비용항목을 포함합니다.바. 대재해위험은 사망위험이나 장해ㆍ질병위험에서 고려하지 못한 극단적, 예외적 위험(예시: 신종 전염병 등)으로 인해 발생하는 위험을 의미합니다.일반손해보험위험은 위험요인별로 보험가격위험, 준비금위험, 대재해위험으로 나눌 수 있습니다. 보험가격위험, 준비금위험, 대재해위험은 위험계수 방식으로 측정하며 요인별 위험액 측정 기준은 다음과 같습니다.가. 보험가격위험은 미래 보험사고 발생의 시기, 빈도, 심도와 관련하여 예상하지 못한 손실이 발생할 위험을 의미합니다.나. 준비금위험은 기발생 보험사고에 대하여 보험금 지급을 위해 적립한 지급준비금이 장래 지급될 보험금을 충당하지 못하여 예상하지 못한 손실이 발생할 위험을 의미합니다.다. 대재해위험은 보험가격위험 및 준비금위험에서 고려하지 못한 극단적, 예외적 위험으로 인해 발생하는 위험을 의미합니다.② 보험위험의 집중 및 재보험정책종속회사인 메리츠화재는 일반손해보험(화재, 해상, 상해, 기술, 책임, 종합, 권원, 보증, 기타특종보험 등) 및 자동차보험(개인자동차, 업무용자동차, 영업용자동차, 이륜자동차, 기타) 및 장기손해보험 (장기손해, 재물, 상해, 운전자, 저축성, 질병, 간병, 연금 저축손해 등) 등 다양한 보험계약을 판매하고 있습니다. 다양화된 상품의 판매와 함께 회사는 재보험 출재, 위험의 공동인수 등을 통하여 위험을 분산하고 있습니다. 또한, 대재해 등 발생확률은 낮으나 매우 심각한 수준의 위험을 보장하는 풍수해보험 등의 상품은 인수한도를 두고 통제하고 있으며 공동인수 등을 통해 종속회사의 위험을 통제하고 있습니다.

재보험정책과 관련하여 매년 종목별 재보험 운영전략을 수립하여 리스크관리위원회 승인을 받아 관리하고 있습니다. 종목별 재보험 운영전략에는 기존 재보험 출재현황 및 분석 그리고 향후 출재 전략 방향, 위험보유한도, 단일 재보험사 최대출재비율, 부적격 재보험자에 대한 거래제한 등에 대한 내용을 포함하여 관리하고 있습니다.

③ 보험계약의 신용위험보험계약의 신용위험은 거래상대방인 재보험자의 신용등급 하락이나 채무불이행 등으로 인해 계약 의무를 이행하지 못하게 되는 경제적 손실을 말합니다. 종속회사인 메리츠화재는 내부검토를 통해 S&P 기준 BBB- 이상의 등급 또는 이에 상응하는 등급을 부여 받은 우량 보험회사를 재보험자로 선정하여 거래하고 있습니다.가. 당기말과 전기말 현재 주요 거래 재보험자에 대한 집중도와 신용등급은 다음과 같습니다.

당기말
전기말

재보험사
비율
신용등급
재보험사
비율
신용등급

Korean Re
42.34%
A
Korean Re
41.71%
A

SCOR, KOREA
24.91%
A+
GENERALI, HK
14.96%
A

PACIFIC LIFE RE LIMITED
10.13%
AA-
SCOR, KOREA
14.31%
A+

나. 당기말과 전기말 현재 메리츠화재가 보유하고 있는 순재보험계약자산의 신용도에 따른 구분내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구분
신용등급
합계

AAA~AA+
AA~A+
A~BBB+
BBB이하
무등급

장기보험
-
324,245
225,527
-
-
549,772

일반보험
25,874
76,984
221,726
1
26,347
350,931

자동차보험
-
259
19,453
-
1
19,713

<전기말>
(단위 : 백만원)

구분
신용등급
합계

AAA~AA+
AA~A+
A~BBB+
BBB이하
무등급

장기보험
-
212,211
356,952
-
-
569,163

일반보험
13,318
94,145
257,596
(3)
31,456
396,511

자동차보험
-
259
20,179
-
1
20,439

④ 보험위험에서 발생하는 위험의 성격과 정도종속회사인 메리츠화재의 보험위험은 잔여보장요소 미래현금흐름 현재가치 추정치[원수 - 출재]를 익스포져로 인식하며, 보험위험의 최대노출정도는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

원수_미래현금흐름 현재가치 추정치
6,158,677
4,169,415

출재_미래현금흐름 현재가치 추정치
616,066
941,457

합 계
5,542,610
3,227,958

⑤ 보험부채 측정에 영향을 미친 가정종속회사인 메리츠화재는 책임준비금 산출 시 보험업법 및 보험업감독규정이 정하는바에 따라 한국채택국제회계기준 제1117호를 준용하여 최적가정을 적용한 미래현금흐름의 현재가치를 매 결산기에 산출하고 있습니다.⑥ 보험위험의 민감도 분석종속회사인 메리츠화재는 보험계약에서 발생하는 미래현금흐름의 금액, 시기에 대한불확실성에 중요한 영향을 미친다고 판단되는 손해율, 해지율 및 사업비율 등을 기초로 하여 현행추정의 민감도분석을 실시하고 이를 통해 보험위험을 관리하고 있습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

위험종류
변동률
구분
당기손익
자본

손해율
(*1)
원수
(86,181)
(871,590)

출재
10,351
113,544

순액
(75,830)
(758,046)

(*1)
원수
64,439
898,713

출재
(7,623)
(111,432)

순액
56,816
787,281

해지율
9.16%증가
원수
(5,500)
(393,552)

출재
3,555
(20,394)

순액
(1,946)
(413,946)

9.16%감소
원수
3,458
476,875

출재
(3,884)
22,106

순액
(426)
498,981

사업비율
(*1)
원수
(7,536)
(96,231)

출재
769
1,746

순액
(6,767)
(94,485)

(*1)
원수
7,445
141,686

출재
(760)
(1,736)

순액
6,685
139,950

<전기말>
(단위 : 백만원)

위험종류
변동률
구분
당기손익
자본

손해율
(*1)
원수
(102,050)
(979,779)

출재
11,666
135,666

순액
(90,384)
(844,113)

(*1)
원수
82,190
981,998

출재
(9,033)
(132,925)

순액
73,157
849,072

해지율
9.16%증가
원수
(8,469)
(435,802)

출재
4,181
(30,176)

순액
(4,288)
(465,979)

9.16%감소
원수
9,691
508,155

출재
(4,566)
32,399

순액
5,125
540,553

사업비율
(*1)
원수
(7,277)
(66,778)

출재
702
1,669

순액
(6,575)
(65,109)

(*1)
원수
7,203
99,872

출재
(695)
(1,662)

순액
6,508
98,210

(*1) 민감도 분석을 위한 변동률은 보험업감독업무시행세칙 별표 35의 위험조정 충격수준을 참고하였으며, 내용은 다음과 같습니다.

위험종류
불확실성 요인
충격수준 증가
충격수준 감소

손해율
사망
3.27%
-3.27%

장해ㆍ질병
정액보상
3.40%
-3.40%

실손보상
2.62%
-2.62%

장기재물ㆍ기타
4.19%
-4.19%

사업비율
수준
2.62%
-2.62%

인플레이션
0.26%p
-0.26%p

⑦ 보험금 진전추이종속기업인 메리츠화재의 할인되지 않은 보험금에 대한 과거추정치와 비교된 실제 보험금(보험금 진전추이)은 다음과 같습니다. 메리츠화재는 총량추산방식을 사용하여 지급준비금 적정성을 정기적으로 검증하고 있습니다. 총량추산은 지급보험금진전추이방식(PLDM), 발생손해액 진전추이방식(ILDM), 빈도/심도(Frequency/SeverityMethod), 본휴에터-퍼거슨방식(Bornhuetter-Ferguson Method) 등 감독규정 상 허용된 방식을 적용하여 산출하였습니다.

[장기보험]

(단위: 백만원)

구분/사고년도
사고발생년도

2019 이전
2019
2020
2021
2022
2023
합계

할인하지 않은 최종손해액 추정치

사고년도말
125,109
2,528,781
2,957,288
3,406,207
3,597,211
3,969,325

1년후
126,698
2,528,781
2,958,170
3,407,032
3,599,193
-

2년후
127,637
2,528,781
2,959,326
3,408,113
-
-

3년후
127,637
2,528,781
2,959,326
-
-
-

4년후
126,763
2,528,781
-
-
-
-

5년후
127,637
-
-
-
-
-

최종손해액
127,637
2,528,781
2,959,326
3,408,113
3,599,193
3,969,325
16,592,375

지급된 누적 총 보험금
(123,686)
(2,523,401)
(2,942,896)
(3,349,880)
(3,432,822)
(2,874,265)
(15,246,950)

최종손해액 추정치와 지급금의 차이
3,951
5,380
16,430
58,233
166,371
1,095,060
1,345,425

통계기간 이전 잔여 보험금 추정치(할인전)

8,956

할인효과

(72,008)

비금융위험에 대한 위험조정

49,737

기타조정

350,013

보고기간말 발생사고부채

1,682,123

[일반보험]

(단위: 백만원)

구분/사고년도
사고발생년도

2019 이전
2019
2020
2021
2022
2023
합계

할인하지 않은 최종손해액 추정치

사고년도말
76,533
309,472
498,211
334,675
478,949
437,275

1년후
76,181
309,105
497,640
334,178
478,140
-

2년후
76,191
309,114
497,646
334,185
-
-

3년후
76,191
309,114
497,646
-
-
-

4년후
76,180
309,114
-
-
-
-

5년후
76,191
-
-
-
-
-

최종손해액
76,191
309,114
497,646
334,185
478,140
437,275
2,132,551

지급된 누적 총 보험금
(72,267)
(298,469)
(452,391)
(305,240)
(369,328)
(209,356)
(1,707,051)

최종손해액 추정치와 지급금의 차이
3,924
10,645
45,255
28,945
108,812
227,919
425,500

통계기간 이전 잔여 보험금 추정치(할인전)

19,808

할인효과

(10,795)

비금융위험에 대한 위험조정

49,913

기타조정

72,707

보고기간말 발생사고부채

557,133

[자동차보험]

(단위: 백만원)

구분/사고년도
사고발생년도

2019 이전
2019
2020
2021
2022
2023
합계

할인하지 않은 최종손해액 추정치

사고년도말
444,189
541,451
457,182
490,542
573,089
562,227

1년후
446,289
542,552
458,071
491,309
574,856
-

2년후
447,365
543,626
458,935
492,048
-
-

3년후
447,365
543,626
458,935
-
-
-

4년후
447,365
543,626
-
-
-
-

5년후
447,365
-
-
-
-
-

최종손해액
447,365
543,626
458,935
492,048
574,856
562,227
3,079,057

지급된 누적 총 보험금
(441,416)
(536,773)
(450,820)
(478,652)
(552,248)
(464,732)
(2,924,641)

최종손해액 추정치와 지급금의 차이
5,949
6,853
8,115
13,397
22,607
97,495
154,416

통계기간 이전 잔여 보험금 추정치(할인전)

14,157

할인효과

(7,606)

비금융위험에 대한 위험조정

13,958

기타조정

12,742

보고기간말 발생사고부채

187,667

41-3 신용위험관리41-3-1 개념 및 익스포져 현황① 개념신용위험은 거래상대방의 신용도 하락, 채무 불이행 드응로 손실이 발생할 위험입니다. 신용위험의 범위는 대출채권, 금융보증계약, 유가증권 및 파생상품 등이 포함되며, 신용위험을 관리하는 목적은 거래상대방의 채무불이행에 따라 일정기간 동안 발생할 수 있는 손실을 허용된 범위 내에서 적절하게 관리하고자 합니다연결기업은 그룹리스크관리위원회 및 그룹리스크협의회를 통해서 정기적으로 신용위험을 점검하고 있습니다. 동일인 및 동일차주, 관계기업간 등에 대한 신용공여 규제 준수 여부와 관계기업별 자산건전성에 대해서 상시적으로 점검하고 있습니다. 각 종속회사는 사별로 리스크관리위원회와 투자심사기구를 통해 신용위험 제반사항을 통제하고 있습니다② 신용위험 최대 노출 정도당기말과 전기말 현재 신용위험의 최대 노출 정도는 다음과 같습니다. 아래의 최대노출 정보는담보 및 기타 신용보강을 통한 위험경감효과가 반영되기 이전 금액으로 신용위험 조정 및 대손충당금, 이연 금액등을 제외하였습니다. 또한 지분증권의 금액은제외하고있습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

난내항목
예금및예치금
4,928,102
5,922,682

당기손익-공정가치측정금융자산

유가증권
43,905,335
34,238,752

대출채권
1,700,010
2,282,812

소계
45,605,345
36,521,563

파생금융자산

매매목적파생상품자산
934,749
1,047,928

위험회피회계파생상품자산
291,285
25,328

소계
1,226,035
1,073,256

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
28,653,337
23,197,694

상각후원가측정대출채권
14,930,874
14,495,541

리스자산
937,600
1,103,874

기타금융자산
1,948,135
1,828,215

합계
98,229,429
84,142,826

난외계정(지급보증 등 포함)
7,225,334
12,386,892

합 계
105,454,763
96,529,718

③ 손상자산 익스포져

당기말 및 전기말 현재 손상자산에 대한 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
신용이 손상된 금융자산
합 계

개별평가
집합평가

대출채권
764,132
45,350
809,482

리스자산
-
2,826
2,826

기타금융자산
7,927
579
8,506

합 계
772,060
48,755
820,814

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
신용이 손상된 금융자산
합 계

개별평가
집합평가

대출채권
243,008
31,126
274,134

리스자산
-
1,677
1,677

기타금융자산
7,211
226
7,437

합 계
250,220
33,029
283,249

④ 신용위험 익스포져연결기업은 대출채권, 채무증권, 난외항목에 대해서 차주의 성격에 따라 다음와 같이등급을 구분하고 있습니다.

구 분
가계대출
내부등급
국내평가사
국외평가사

Moody's
Fitch

등급1
CB등급(1 ~ 3등급)
AAA ~ A-
AAA ~ A-
Aaa ~ Baa2
AAA ~ BBB

등급2
CB등급(4 ~ 6등급)
BBB+ ~ BB-
BBB+ ~ BB-
Baa3 ~ B3
BBB- ~ B-

등급3
CB등급(7등급 이하)
B+ 이하
B+ ~ B-
Caa1 ~ Caa3
CCC+ ~ CCC-

무등급
무등급
무등급

무위험
약관대출, 지급보증대출
무위험(국공채)

당기말 및 전기말 현재 연결기업의 내부 신용등급별 대출채권, 채무증권, 난외 항목의 등급별 현황은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월 기대신용손실 측정
전체기간 기대신용손실
신용손상 채권
합 계

대출채권

등급1
6,673,491
76,919
-
6,750,409

등급2
13,284,871
814,808
151,608
14,251,287

등급3
10,418
106,872
-
117,291

무등급
5,481,842
854,997
657,874
6,994,712

소 계
25,450,622
1,853,596
809,482
28,113,700

채무증권

등급1
18,920,162
-
-
18,920,162

등급2
785,609
-
-
785,609

등급3
-
-
-
-

무등급
1,577,731
17,348
8,506
1,603,586

국공채 등
20,861,597
-
-
20,861,597

소 계
42,145,098
17,348
8,506
42,170,953

리스자산

등급1
-
-
-
-

등급2
-
-
-
-

등급3
-
-
-
-

무등급
755,703
174,805
2,826
933,333

소 계
755,703
174,805
2,826
933,333

난외

등급1
1,660,188
5,020
-
1,665,208

등급2
4,522,712
132,670
240
4,655,622

등급3
21,974
153
-
22,127

무등급
864,707
160
17,510
882,377

소 계
7,069,581
138,003
17,750
7,225,334

합 계
75,421,004
2,183,752
838,564
78,443,320

(주) 기타금융자산 등급별 현황은 포함하고 있지 않습니다.

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
12개월 기대신용손실 측정
전체기간 기대신용손실
신용손상 채권
합 계

대출채권

등급1
7,883,183
1,969
-
7,885,151

등급2
11,272,173
136,620
54,066
11,462,859

등급3
10,807
2,109
296
13,212

무등급
5,943,189
208,961
219,772
6,371,921

소 계
25,109,351
349,659
274,134
25,733,144

채무증권

등급1
16,514,946
-
-
16,514,946

등급2
568,407
-
-
568,407

등급3
2,000
-
-
2,000

무등급
1,534,704
8,417
7,437
1,550,559

국공채 등
21,853,593
-
-
21,853,593

소 계
40,473,648
8,417
7,437
40,489,504

리스자산

등급1
-
-
-
-

등급2
-
-
-
-

등급3
-
-
-
-

무등급
903,895
193,974
1,677
1,099,546

소 계
903,895
193,974
1,677
1,099,546

난외

등급1
2,517,400
-
-
2,517,400

등급2
7,550,175
31,350
-
7,581,525

등급3
27,525
852
-
28,377

무등급
2,240,245
-
19,345
2,259,590

소 계
12,335,345
32,202
19,345
12,386,892

합 계
78,822,240
584,253
302,593
79,709,086

(주) 기타금융자산 등급별 현황은 포함하고 있지 않습니다.

41-4 시장위험관리(1) 개념 및 익스포져 현황시장위험이란 자산 운용에 있어 주가, 금리, 환율 등 시장지표 변동에 의한 자산의가치가 하락하여 발생할 수 있는 경제적 손실 위험을 의미합니다. 시장위험의 위험 요인별 주요 대상자산은 다음과 같습니다.

위험요인
대상자산
시장위험액

주가
주식
주가 하락에 의한 보유주식 가치 감소분

금리
채권
금리 상승에 의한 보유채권 가치 감소분

환율
외화표시 자산부채
환율변동에 의한 외환순자산의 원화 환산 시 가치감소분

(2) 시장위험 측정(인식) 및 관리방법① 측정방법메리츠화재와 메리츠증권은 시장위험에 노출된 대상 자산에 대하여 업권별 표준모형과 회사내부모형에 따라 시장위험을 측정합니다. 표준 모형 기준의 시장위험량은 금융감독원 위험기준 자기자본 제도에따른 시장위험액을 산출하며, 내부모형 기준의 시장위험량은 금리, 주가, 환율 등 위험요인의 상관관계 및 포트폴리오 분산효과를 반영하여 관리하고 있습니다. 보조지표로는 주식 베타 및 채권 듀레이션 등을 시스템에서 산출하여 관리하고 있습니다.

② 관리방법메리츠화재와 메리츠증권은 시장위험 관리를 위해 손실한도 및 운용한도 등 각종한도를 규정화하고 있습니다. 또한, 리스크관리부서에서는 자산운용부서에서 이러한 한도를 준수하고 있는지 정기적으로 모니터링하여 경영진 및 리스크관리위원회에 보고하고 있습니다.일별로 시장리스크시스템을 이용하여 시장 리스크량 측정 및 한도준수 여부를 점검하고 있으며 Historical 시나리오를 적용하여 Stress Test를 실시하고 측정모형의 적정성을 검증하기 위하여 시스템에서 Back Test를 실시하고 있습니다.

(3) 시장위험액 현황당기말 및 전기말 환율 및 이자율, 주가변동 등 시장위험에 노출된 익스포져 포지션은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분
당기말
전기말

이자율위험
27,295,174
19,788,772

주식위험
800,276
2,461,987

외환위험
578,745
648,961

총위험
28,674,194
22,899,720

41-4-1 금리위험관리(1) 개념시장위험의 일부인 금리위험은 비트레이딩계정 자산과 부채의 만기 및 금리구조의 불일치로 인해 금리 변동시 회사의 순자산가치 감소로 발생할 경제적 손실 위험을 의미합니다.연결기업은 각 종속회사 별로 비트레이딩계정의 금리위험을 관리하는 것을 원칙으로하고 있으며 관계사별 특성에 따라 관리하고 있습니다.
(2) 측정(인식) 및 측정지표연결기업은 각 종속회사별 특성에 따라 각 자산과 부채 가치 평가 후 익스포져 산정하고 각 업권별로 정한 측정방식을 통해 관리하고 있습니다.

(3) 금리위험액 현황당기말 및 전기말 현재 연결 그룹의 금리위험에 대한 익스포져는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

금리부 자산
9,069,869
9,448,971

금리부 부채
24,164,351
20,186,131

(주1) 메리츠화재는 K-ICS 기준 금리위험 익스포져, 메리츠캐피탈은 금감원 표준방식(BIS)의 금리 익스포져 산출하여 합산하였습니다.
41-4-2
보험계약 및 그에 관련되어 보유 중인 금융자산의 금리위험 등에 대한 영향

당기말 및 전기말 현재 보험계약과 그에 관련되어 보유 중인 금융자산에 대해 환율 및 금리, 주가변동에 따라 손익 및 자본에 미치는 영향(민감도) 분석의 내용은 다음과같습니다.(1) 시장위험: 이자율위험<당기말>

(단위: 백만원)

구분
당기손익
자본

100bp증가
100bp감소
100bp증가
100bp감소

금융자산
(444,620)
444,620
(2,109,747)
2,109,747

보험계약
-
-
1,815,586
(2,199,538)

발행한 보험계약
-
-
1,866,194
(2,258,077)

보유하고 있는 재보험계약
-
-
(50,608)
58,539

순효과
(444,620)
444,620
(294,161)
(89,791)

<전기말>

(단위: 백만원)

구분
당기손익
자본

100bp증가
100bp감소
100bp증가
100bp감소

금융자산
(115,794)
115,794
(1,338,596)
1,338,596

보험계약
-
(15)
1,528,489
(1,821,598)

발행한 보험계약
-
(21)
1,601,231
(1,905,307)

보유하고 있는 재보험계약
-
6
(72,742)
83,709

순효과
(115,794)
115,779
189,893
(483,002)

(2) 시장위험: 환율위험

<당기말>

(단위: 백만원)

구분
당기손익
자본

100bp증가
100bp감소
100bp증가
100bp감소

금융자산
143,794
(143,794)
143,794
(143,794)

<전기말>

(단위: 백만원)

구분
당기손익
자본

100bp증가
100bp감소
100bp증가
100bp감소

금융자산
156,108
(156,108)
156,108
(156,108)

(3) 시장위험: 주가위험<당기말>

(단위: 백만원)

구분
당기손익
자본

100bp증가
100bp감소
100bp증가
100bp감소

금융자산
10,689
(10,689)
12,536
(12,536)

<전기말>

(단위: 백만원)

구분
당기손익
자본

100bp증가
100bp감소
100bp증가
100bp감소

금융자산
6,401
(6,401)
10,658
(10,658)

41-5 유동성위험관리
(1)
개념 및 익스포져 현황① 개념유동성위험이란 자산/부채의 만기 불일치 또는 예상치 못한 급격한 현금 흐름 변동으로 인한 일시적 자금의 과부족으로 인한 경제적 손실 위험입니다. 각 종속회사는 기본적으로 업종별 감독규정을 준용하여 유동성관리 대상 자산 및 부채를 원화 및 외화자산으로 분리하여 월별로 유동성비율을 산출 관리하고 있습니다. 연결기업은 각 종속회사가 적정수준의 유동성비율을 유지할 수 있도록 그룹리스크협의회 및 각 사별로 내규에 정해진 한도로 관리하고 있습니다.

② 유동성 자산 만기 분석금융자산의 계약상 잔존만기에 대한 상세 내역은 금융자산의 할인하지 않은 미래 현금흐름을 기초로 연결기업이 계약상 수취할 만기일에 근거하여 작성하였습니다.금융부채의 계약상 잔존만기에 대한 상세 내역은 미래 이자 지급액을 포함한 금융부채의 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 연결기업이 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성하였습니다. 또한, 단기매매금융부채 및 요구불예수부채는 공정가치로 최단 만기구간에 포함하였습니다.

금융자산 및 부채의 계약상 잔존만기에 대한 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구분
1개월이하
3개월이하
6개월이하
1년이하
5년이하
5년초과
합계

금융자산
현금및예치금
3,632,731
121,316
480,000
18,557
-
675,499
4,928,103

당기손익-공정가치측정금융자산
20,061,982
669,802
165,890
567,418
1,985,622
10,075,997
33,526,710

매매목적파생금융상품
35,429
161,600
163,516
186,534
366,025
25,618
938,722

위험회피목적파생금융상품
6
4,076
3,848
22,510
256,934
3,912
291,285

상각후원가측정대출채권
3,248,939
1,739,989
1,095,171
2,884,875
4,140,285
2,573,903
15,683,162

투자금융자산

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
1,872,274
691,356
994,404
1,894,187
10,661,004
12,800,713
28,913,937

상각후원가측정유가증권
-
-
-
-
-
-
-

기타금융자산
1,203,545
310,453
-
23,078
71,034
-
1,608,109

합 계
30,054,905
3,698,591
2,902,829
5,597,159
17,480,903
26,155,642
85,890,029

금융부채
보험계약 부채
(202,767)
(425,330)
(600,815)
575,154
(5,010,826)
13,883,358
8,218,774

재보험계약 부채
1
2
3
130
73
104
313

당기손익-공정가치 측정 금융부채
379,249
596,938
561,160
3,001,652
6,316
1,173,021
5,718,335

당기손익-공정가치 치정 금융부채
501,199
1,060,090
1,784,723
3,800,316
6,335,760
615,029
14,097,117

매매목적파생금융상품
101,680
257,900
497,773
248,752
71,169
5,291
1,182,565

위험회피목적 파생금융상품
10,495
21,255
23,098
9,381
94,706
-
158,936

예수부채
2,114,902
45,285
424,223
3,433,899
5,405,002
10,806
11,434,117

차입부채
16,347,943
922,324
983,987
521,444
1,003,791
2,122,518
21,902,008

사채
1,334,345
1,903,990
1,243,655
1,552,325
5,566,027
311,328
11,911,670

기타금융부채
1,383,442
371,810
20,300
356,139
860,874
-
2,992,566

합 계
21,970,490
4,754,265
4,938,108
13,499,191
14,332,893
18,121,455
77,616,402

난외
약정 등
6,861
84,591
84,981
594,884
5,976,758
477,259
7,225,334

<전기말>
(단위 : 백만원)

구분
1개월이하
3개월이하
6개월이하
1년이하
5년이하
5년초과
합계

금융자산
현금및예치금
4,750,712
45
480,000
16,427
-
675,499
5,922,683

당기손익-공정가치측정금융자산
18,234,307
982,490
32,586
449,707
2,610,508
11,034,108
33,343,706

매매목적파생금융상품
26,082
295,241
61,410
144,163
360,670
42,026
929,592

위험회피목적파생금융상품
1,038
147
5,923
3,629
14,592
-
25,329

상각후원가측정대출채권
4,224,449
1,735,282
1,082,360
2,717,774
3,836,331
1,748,017
15,344,213

투자금융자산

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
1,785,178
678,667
770,772
1,103,580
7,631,595
9,780,556
21,750,348

상각후원가측정유가증권
-
-
-
-
-
-
-

기타금융자산
1,205,835
322,762
11,909
41,837
123,932
828,241
2,534,516

합 계
30,227,601
4,014,634
2,444,960
4,477,117
14,577,628
24,108,447
79,850,387

금융부채
보험부채
(206,331)
(430,164)
(595,927)
787,686
(4,226,374)
11,018,633
6,347,523

당기손익-공정가치측정금융부채
379,249
596,938
561,160
3,001,652
6,316
1,173,021
5,718,336

당기손익-공정가치측정지정금융부채
501,199
1,060,090
1,784,723
3,800,316
6,335,760
615,029
14,097,117

매매목적파생금융상품
64,372
210,220
53,204
173,836
701,495
41,607
1,244,734

위험회피목적파생금융상품
3,472
9,326
6,630
15,600
272,818
-
307,846

예수부채
1,951,936
45
109,479
3,950,863
2,951,657
10,118
8,974,098

차입금
16,347,943
922,324
733,987
521,444
1,003,791
2,221,539
21,751,028

사채
1,339,151
1,903,740
990,677
1,204,431
6,204,487
310,340
11,952,826

기타금융부채
1,381,821
381,570
20,233
341,503
864,200
-
2,989,327

합 계
21,762,812
4,654,089
3,664,166
13,797,331
14,114,150
15,390,287
73,382,835

난외
약정 등
7,831
37,489
130,309
466,114
10,403,765
445,884
11,491,392

41-6 운영위험관리
(1) 개념 및 관리방법 운영위험이란 부적절하거나 잘못된 내부의 절차, 인력 및 시스템 또는 외부의 사건으로 인하여 발생할 수 있는 경제적 손실 위험을 의미합니다.연결기업은 주요 종속회사별로 운영리스크를 관리하고 있으며, 법규 및 지침 등에 의거 규정화된 내부통제 점검사항에 대해 실질적으로 모니터링을 실시하고 있습니다.

42. 매각예정 및 중단영업42-1 매각 예정 대상

42-1-1 종속기업인 메리츠자산운용(주)의 매각

연결기업은 연결자회사인 메리츠자산운용(주)의 지분을 매각하기 위한 우선협상대상자로 케이씨지아이를 선정하고, 주식양수도계약을 체결하여 매각 절차를 진행하였으며, 동 거래는 2023년 7월 중에 완료되었습니다. 이에 따라 연결기업은 종속기업인 메리츠자산운용(주)와 관련된 손익을 중단영업손익으로 분류하고, 비교표시된 연결포괄손익계산서는 중단영업을 구분하여 재작성하였습니다.42-1-2 유형자산(토지)의 매각 예정연결기업은 임대목적으로 보유중인 평창펜션을 매각하기로 결정하였으며, 당기말로부터 1년 이내에 매각될 가능성이 높을 것으로 예상하고 있습니다.

42-2 당기말 및 전기말 현재 매각예정으로 분류한 자산 및 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당기말
전기말

매각예정자산
현금및예치금
-
44,034

당기손익-공정가치측정금융자산
-
23,913

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
-
705

상각후원가측정대출채권
-
135

유형자산 및 투자부동산
1,351
1,724

무형자산
-
70

이연법인세자산
-
2,549

기타자산
-
2,222

합 계
1,351
75,352

매각예정부채
예수부채
-
30,080

충당부채
-
112

기타부채
-
9,542

합 계
-
39,734

42-3 당기말 및 전기말 현재 매각예정자산과 관련하여 기타포괄손익에 직접 인식한 손익누계액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당기말
전기말

기타포괄손익-공정가치측정지분상품평가손익
-
(307)

42-4 당기와 전기의 중단영업손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분

당 기

전 기

영업수익

8,171
14,760

영업비용

6,309
17,181

영업이익(손실)

1,862
(2,421)

영업외손익

(127)
10

세전이익(손실)

1,735
(2,411)

법인세비용(수익)

472
(517)

중단영업이익(손실)

1,263
(1,894)

매각예정자산처분손실
(621)
-

총 중단영업손익
642
(1,894)

42-5 당기와 전기의 중단영업과 관련된 현금흐름의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분

당 기

전 기

영업활동 순현금흐름

(127)
(6,443)

투자활동 순현금흐름

(28)
488

재무활동 순현금흐름

(149)
(2,024)

순현금흐름

(304)
(7,979)

4. 재무제표

4-1. 재무상태표

재무상태표

제 14 기 2023.12.31 현재

제 13 기 2022.12.31 현재

제 12 기 2021.12.31 현재

(단위 : 원)

제 14 기

제 13 기

제 12 기

자산

현금및예치금

132,681,747,966

196,395,010,025

82,753,222,438

당기손익-공정가치측정금융자산

0

349,453,748,275

211,326,504,762

기타포괄손익-공정가치측정금융자산

321,371,575,000

305,607,650,000

200,192,373,500

상각후원가측정대출채권

14,869,369,882

6,678,299,798

20,360,763,158

유형자산

2,934,655,167

1,901,587,007

2,470,064,684

무형자산

9,936,510,110

9,081,074,321

9,075,114,321

종속기업, 공동기업과 관계기업에 대한 투자자산

4,325,431,471,665

1,789,377,416,737

1,801,508,409,740

이연법인세자산

9,161,649,596

11,787,647,035

0

기타자산

3,449,564,787

1,029,037,936

281,819,547

매각예정비유동자산

0

12,204,712,003

0

자산총계

4,819,836,544,173

2,683,516,183,137

2,327,968,272,150

자본과 부채

부채

차입부채

1,238,809,241,599

1,027,471,998,520

678,608,715,512

이연법인세부채

0

0

580,277,179

당기법인세부채

3,084,782,768

8,288,808,954

9,048,708,900

순확정급여부채

0

0

197,544,452

충당부채

269,457,399

189,851,290

187,027,181

기타부채

43,122,458,276

31,476,264,890

37,867,836,855

부채총계

1,285,285,940,042

1,067,426,923,654

726,490,110,079

자본

자본금

113,093,927,000

71,442,909,000

71,442,909,000

신종자본증권

593,117,756,004

593,108,566,161

417,843,578,000

자본잉여금

125,232,295,096

58,374,334,913

658,187,473,331

자본조정

(528,708,136,129)

(156,495,655,066)

(123,333,316,884)

기타적립금

(22,457,691,422)

(34,108,378,805)

(68,234,908)

기타포괄손익누계액

(22,457,691,422)

(34,108,378,805)

(68,234,908)

이익잉여금

3,254,272,453,582

1,083,767,483,280

577,405,753,532

자본총계

3,534,550,604,131

1,616,089,259,483

1,601,478,162,071

자본과부채총계

4,819,836,544,173

2,683,516,183,137

2,327,968,272,150

4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서

제 14 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지

제 13 기 2022.01.01 부터 2022.12.31 까지

제 12 기 2021.01.01 부터 2021.12.31 까지

(단위 : 원)

제 14 기

제 13 기

제 12 기

영업수익

416,171,603,463

157,123,356,432

254,574,292,908

배당수익

345,328,041,910

88,725,117,282

195,622,537,062

이자수익

9,894,649,689

4,354,360,311

589,067,486

수수료수익

56,129,954,273

54,537,081,377

53,922,447,273

금융상품평가및처분이익

4,572,948,417

6,140,045,920

160,784,481

기타영업수익

246,009,174

3,366,751,542

4,279,456,606

영업비용

(80,435,393,231)

(36,455,060,382)

(26,444,640,839)

이자비용

(53,029,276,537)

(23,325,727,293)

(10,009,783,368)

수수료비용

(3,634,585,992)

(1,240,266,266)

(1,059,771,548)

판매비와관리비

(23,771,530,702)

(11,685,666,823)

(14,866,085,923)

기타영업비용

0

(203,400,000)

(509,000,000)

영업이익(손실)

335,736,210,232

120,668,296,050

228,129,652,069

영업외손익

25,763,922,042

(164,219,536)

13,469,295

법인세차감전순이익

361,500,132,274

120,504,076,514

228,143,121,364

법인세비용

(1,679,842,872)

(12,434,412,835)

(8,341,925,088)

당기순이익(손실)

359,820,289,402

108,069,663,679

219,801,196,276

기타포괄손익

11,650,687,383

(34,040,143,897)

296,827,884

당기손익으로 재분류 되지않는 세후기타포괄손익 구성요소

기타포괄손익-공정가치측정지분상품평가손익

11,448,240,625

(34,239,143,913)

145,819,113

확정급여제도의재측정요소

202,446,758

199,000,016

151,008,771

총포괄손익

371,470,976,785

74,029,519,782

220,098,024,160

주당이익(손실)

보통주기본주당이익(손실) (단위 : 원)

1,822.0

671.0

1,607.0

보통주희석주당이익(손실) (단위 : 원)

1,814.0

667.0

1,599.0

4-3. 자본변동표

자본변동표

제 14 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지

제 13 기 2022.01.01 부터 2022.12.31 까지

제 12 기 2021.01.01 부터 2021.12.31 까지

(단위 : 원)

자본

자본금

신종자본증권

자본잉여금

자본조정

기타포괄손익누적액

이익잉여금

자본 합계

2021.01.01 (기초자본)

71,442,909,000

268,524,218,000

658,187,473,331

1,231,193,151

(365,062,792)

489,295,360,791

1,488,316,091,481

자본의 변동

포괄손익

당기순이익(손실)

0

0

0

0

0

219,801,196,276

219,801,196,276

기타포괄손익

기타포괄손익-공정가치측정지분증권관련손익

기타포괄손익-공정가치측정지분증권평가손익

0

0

0

0

145,819,113

0

145,819,113

기타포괄손익-공정가치측정지분증권관련손익 합계

0

0

0

0

145,819,113

0

145,819,113

확정급여제도의재측정요소

0

0

0

0

151,008,771

0

151,008,771

총기타포괄손익

0

0

0

0

296,827,884

0

296,827,884

총포괄손익

0

0

0

0

296,827,884

219,801,196,276

220,098,024,160

소유주와의 거래

소유주와의 거래 합계

0

149,319,360,000

0

(124,564,510,035)

0

(131,690,803,535)

(106,935,953,570)

유상증자

0

0

0

0

0

0

0

주식기준보상거래에 따른 증가(감소)

0

0

0

(369,054,535)

0

0

(369,054,535)

자기주식 거래에 따른 증가(감소)

자기주식의 취득

0

0

0

(124,195,455,500)

0

0

(124,195,455,500)

자기주식의 처분 및 발행

0

0

0

0

0

0

0

자기주식 소각

0

0

0

0

0

0

0

자기주식 거래에 따른 증가(감소) 합계

0

0

0

(124,195,455,500)

0

0

(124,195,455,500)

연차배당

0

0

0

0

0

(118,463,061,600)

(118,463,061,600)

신종자본증권발행

0

149,319,360,000

0

0

0

0

149,319,360,000

신종자본증권 발행분담금 반환

0

0

0

0

0

0

0

신종자본증권배당

0

0

0

0

0

(13,227,741,935)

(13,227,741,935)

주식발행초과금의 이익잉여금 전입

0

0

0

0

0

0

0

기타변동

0

0

0

0

0

0

0

2021.12.31 (기말자본)

71,442,909,000

417,843,578,000

658,187,473,331

(123,333,316,884)

(68,234,908)

577,405,753,532

1,601,478,162,071

2022.01.01 (기초자본)

71,442,909,000

417,843,578,000

658,187,473,331

(123,333,316,884)

(68,234,908)

577,405,753,532

1,601,478,162,071

자본의 변동

포괄손익

당기순이익(손실)

0

0

0

0

0

108,069,663,679

108,069,663,679

기타포괄손익

기타포괄손익-공정가치측정지분증권관련손익

기타포괄손익-공정가치측정지분증권평가손익

0

0

0

0

(34,239,143,913)

0

(34,239,143,913)

기타포괄손익-공정가치측정지분증권관련손익 합계

0

0

0

0

(34,239,143,913)

0

(34,239,143,913)

확정급여제도의재측정요소

0

0

0

0

199,000,016

0

199,000,016

총기타포괄손익

0

0

0

0

(34,040,143,897)

0

(34,040,143,897)

총포괄손익

0

0

0

0

(34,040,143,897)

108,069,663,679

74,029,519,782

소유주와의 거래

소유주와의 거래 합계

0

175,264,988,161

(599,813,138,418)

(33,162,338,182)

0

398,292,066,069

(59,418,422,370)

유상증자

0

0

0

0

0

0

0

주식기준보상거래에 따른 증가(감소)

0

0

186,861,582

(186,861,582)

0

0

0

자기주식 거래에 따른 증가(감소)

자기주식의 취득

0

0

0

(182,890,217,700)

0

0

(182,890,217,700)

자기주식의 처분 및 발행

0

0

0

0

0

0

0

자기주식 소각

0

0

0

149,841,022,100

0

(149,841,022,100)

0

자기주식 거래에 따른 증가(감소) 합계

0

0

0

(33,049,195,600)

0

(149,841,022,100)

(182,890,217,700)

연차배당

0

0

0

0

0

(26,406,266,670)

(26,406,266,670)

신종자본증권발행

0

175,264,988,161

0

0

0

0

175,264,988,161

신종자본증권 발행분담금 반환

0

0

0

0

0

0

0

신종자본증권배당

0

0

0

0

0

(25,460,645,161)

(25,460,645,161)

주식발행초과금의 이익잉여금 전입

0

0

(600,000,000,000)

0

0

600,000,000,000

0

기타변동

0

0

0

73,719,000

0

0

73,719,000

2022.12.31 (기말자본)

71,442,909,000

593,108,566,161

58,374,334,913

(156,495,655,066)

(34,108,378,805)

1,083,767,483,280

1,616,089,259,483

2023.01.01 (기초자본)

71,442,909,000

593,108,566,161

58,374,334,913

(156,495,655,066)

(34,108,378,805)

1,083,767,483,280

1,616,089,259,483

자본의 변동

포괄손익

당기순이익(손실)

0

0

0

0

0

359,820,289,402

359,820,289,402

기타포괄손익

기타포괄손익-공정가치측정지분증권관련손익

기타포괄손익-공정가치측정지분증권평가손익

0

0

0

0

11,448,240,625

0

11,448,240,625

기타포괄손익-공정가치측정지분증권관련손익 합계

0

0

0

0

11,448,240,625

0

11,448,240,625

확정급여제도의재측정요소

0

0

0

0

202,446,758

0

202,446,758

총기타포괄손익

0

0

0

0

11,650,687,383

0

11,650,687,383

총포괄손익

0

0

0

0

11,650,687,383

359,820,289,402

371,470,976,785

소유주와의 거래

소유주와의 거래 합계

41,651,018,000

9,189,843

66,857,960,183

(372,212,481,063)

0

1,810,684,680,900

1,546,990,367,863

유상증자

41,651,018,000

0

2,216,716,693,313

0

0

0

2,258,367,711,313

주식기준보상거래에 따른 증가(감소)

0

0

141,266,870

(141,266,870)

0

0

0

자기주식 거래에 따른 증가(감소)

자기주식의 취득

0

0

0

(672,160,023,343)

0

0

(672,160,023,343)

자기주식의 처분 및 발행

0

0

0

21,772,800

0

0

21,772,800

자기주식 소각

0

0

0

300,067,036,350

0

(300,067,036,350)

0

자기주식 거래에 따른 증가(감소) 합계

0

0

0

(372,071,214,193)

0

(300,067,036,350)

(672,138,250,543)

연차배당

0

0

0

0

0

(12,720,282,750)

(12,720,282,750)

신종자본증권발행

0

0

0

0

0

0

0

신종자본증권 발행분담금 반환

0

9,189,843

0

0

0

0

9,189,843

신종자본증권배당

0

0

0

0

0

(26,528,000,000)

(26,528,000,000)

주식발행초과금의 이익잉여금 전입

0

0

(2,150,000,000,000)

0

0

2,150,000,000,000

0

기타변동

0

0

0

0

0

0

0

2023.12.31 (기말자본)

113,093,927,000

593,117,756,004

125,232,295,096

(528,708,136,129)

(22,457,691,422)

3,254,272,453,582

3,534,550,604,131

4-4. 현금흐름표

현금흐름표

제 14 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지

제 13 기 2022.01.01 부터 2022.12.31 까지

제 12 기 2021.01.01 부터 2021.12.31 까지

(단위 : 원)

제 14 기

제 13 기

제 12 기

영업활동현금흐름

영업활동순현금흐름

683,631,503,581

(39,466,399,869)

21,758,345,029

영업에서 창출된 현금흐름

393,406,451,853

(94,860,316,315)

(153,996,412,272)

당기순이익(손실)

359,820,289,402

108,069,663,679

219,801,196,276

비현금항목 가감

(324,862,625,913)

(61,451,036,772)

(180,548,613,619)

이자비용에 대한 조정

53,025,666,567

23,322,903,184

10,006,849,585

충당부채의 조정

3,609,970

2,824,109

(10,036,779)

퇴직급여 조정

44,234,571

98,804,309

124,371,045

감가상각비에 대한 조정

775,650,223

677,563,249

687,252,119

무형자산상각비에 대한 조정

11,421,991

0

0

유형자산처분손익

(15,648,667)

75,000

0

지급수수료

591,046,156

201,430,416

127,911,719

파생상품거래손실 조정

0

203,400,000

509,000,000

이자수익에 대한 조정

(9,894,649,689)

(4,354,360,311)

(589,067,486)

법인세비용 조정

1,679,842,872

12,434,412,835

8,341,925,088

당기손익-공정가치측정금융상품평가손익

0

(2,256,778,175)

(160,784,481)

리스변경이익

0

0

(285,784)

파생상품평가손익

0

0

(2,397,610,268)

파생상품거래이익

0

(3,056,194,106)

0

거래일손익조정액 상각

0

0

(1,565,601,315)

배당수익에 대한 조정

(345,328,041,910)

(88,725,117,282)

(195,622,537,062)

종속기업, 공동기업, 및 관계기업에 대한 투자지분의 처분이익(손실)에 대한 조정

(25,755,757,997)

0

0

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동

358,448,788,364

(141,478,943,222)

(193,248,994,929)

당기손익-공정가치측정금융자산의 감소(증가) - 영업활동

349,453,748,275

(144,533,133,064)

(200,000,000,000)

대출채권의 감소(증가)

0

0

100,000,000

미수금의 감소(증가)

626,526

13,732,963,497

14,580,741,835

사외적립자산의공정가치의 감소(증가)

(10,000,000)

(388,301,988)

(78,379,614)

선급비용의 감소 (증가)

(106,520,540)

(152,329)

(47,795,536)

선급금의 감소(증가)

544,681,235

(544,681,235)

0

미지급금의 증가(감소)

(39,761,009)

(9,777,160,163)

(14,565,384,413)

미지급비용의 증가(감소)

8,700,666,038

277,893,522

6,624,403,348

예수금의 감소(증가)

132,892,890

(4,062,710)

(6,395,990)

예수부가세

(17,518,877)

19,251,684

0

금융보증채무

(210,026,174)

(261,560,436)

0

기타부채의 증가(감소)

0

0

143,815,441

이자수취

9,284,615,216

1,700,592,904

582,252,485

이자지급

(54,293,343,645)

(19,825,539,998)

(8,882,436,984)

배당금수취

340,821,741,910

86,540,431,260

193,743,624,160

법인세납부(환급)

(5,587,961,753)

(13,021,567,720)

(9,688,682,360)

투자활동현금흐름

투자활동순현금흐름

32,230,641,137

(135,838,649,795)

(195,089,860,365)

무형자산의 처분

0

0

500,000,000

파생상품정산 수취

0

27,801,864,567

14,070,999,337

유형자산의 처분

30,000,000

0

0

종속기업과 기타 사업의 지배력 상실에 따른 현금흐름

37,960,470,000

0

0

기타포괄손익-공정가치측정금융자산의취득

0

(150,000,000,000)

(200,000,000,000)

유형자산의 취득

(855,402,283)

(3,564,182)

(51,216,118)

보증금의 증가

(4,037,568,800)

0

0

파생상품정산 지급

0

(13,636,950,180)

(9,609,643,584)

무형자산의 취득

(866,857,780)

0

0

재무활동현금흐름

재무활동순현금흐름

(779,575,406,777)

288,946,837,251

191,514,922,196

사채 발행분담금 반환

26,734,088

37,120,430

29,001,290

차입금의 증가

980,000,000,000

0

14,973,863,016

담보·무담보부사채, 어음의 발행

0

548,039,927,200

398,696,740,000

신종자본증권의 발행

9,189,843

175,264,988,161

149,319,360,000

자기주식의 처분 및 발행 현금흐름

21,707,513

0

0

배당금지급

(12,720,282,750)

(26,404,633,480)

(118,455,987,390)

주식의 취득이나 상환에 따른 현금유출

(671,968,514,793)

(182,890,217,700)

(124,195,455,500)

담보·무담보부사채, 어음의 상환

(40,000,000,000)

(200,000,000,000)

(100,000,000,000)

차입금의 감소

(730,000,000,000)

0

(15,000,000,000)

리스부채의 지급

(729,897,063)

(684,347,360)

(677,599,220)

신종자본증권의 배당

(26,528,000,000)

(24,416,000,000)

(13,175,000,000)

지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 소유지분의 변동으로 인한 지급

(275,903,214,176)

0

0

주식발행비

(1,783,129,439)

0

0

현금및현금성자산의순증가(감소)

(63,713,262,059)

113,641,787,587

18,183,406,860

기초현금및현금성자산

196,392,010,025

82,750,222,438

64,566,815,578

기말현금및현금성자산

132,678,747,966

196,392,010,025

82,750,222,438

5. 재무제표 주석

제 14(당)기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지

제 13(전)기 2022년 1월 1일부터 2022년 12월 31일까지

주식회사 메리츠금융지주

1. 일반사항주식회사 메리츠금융지주(이하 "당사")는 자회사의 지배 내지 경영관리 등을 주된 사업목적으로 2011년 3월 25일 메리츠화재해상보험㈜에서 인적분할하여 설립되었으며, 2011년 5월 13일에 한국거래소에 상장되었습니다. 당사의 본점은 서울시 강남구강남대로 382에 소재하고 있으며, 보고기간종료일 현재 발행한 주식수는 보통주 203,372,114주(소각 주식수 제외)이며, 당해 자본금은 113,094백만원입니다.

당기말 현재 당사의 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명
소유주식수(주)
지분율(%)

조정호 외 8인(특수관계인)
98,298,955
48.33

메리츠금융지주(자기주식)
13,469,092
6.62

기타
91,604,067
45.05

합 계
203,372,114
100.00

2. 재무제표 작성기준2-1 회계기준의 적용당사는 주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 제5조 1항 1호에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 재무제표를 작성하였습니다.당사의 재무제표는 한국채택국제회계기준 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표로서 지배기업, 관계기업의 투자자 또는 공동지배기업의 참여자가 투자자산을피투자자의 보고된 성과와 순자산에 근거하지 않고 직접적인 지분 투자에 근거한 회계처리로 표시한 재무제표입니다.당사
의 재무제표는
2024년 2월 28일자 이사회에서 승인되었으며,
2024년 3월 22일
자 주주총회에서 최종 승인될 예정입니다.2-2 측정기준재무제표는 아래에서 열거하고 있는 재무상태표의 주요 항목을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다. - 공정가치로 측정되는 파생상품 - 당기손익-공정가치로 측정되는 금융상품 - 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 금융상품 - 공정가치로 측정되는 현금결제형 주식기준보상을 위한 부채 - 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 확정급여부채2-3 기능통화와 표시통화당사의 재무제표는 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경의 통화인 기능통화로 작성되고 있습니다. 당사의 재무제표는 기능통화 및 표시통화인 원화로 작성하여 보고하고 있습니다.

2-4 추정과 판단(1) 경영진의 판단 및 가정과 추정의 불확실성한국채택국제회계기준은 재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 보고기간 말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 보고기간 말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제환경과 다를경우 이러한 추정치와 실제 결과는 다를 수 있습니다.추정치와 추정에 대한 기본 가정은 지속적으로 검토되고 있으며, 회계추정의 변경은 추정이 변경된 기간과 미래 영향을 받을 기간 동안 인식되고 있습니다.재무제표에서 사용된 당사의 회계정책 적용과 추정금액에 대한 경영진의 판단은 2022년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 연차재무제표와 동일한 회계정책과 추정의 근거를 사용하였습니다.(2) 공정가치 측정당사는 공정가치 평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 책임지는 평가부서의 운영을 포함하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원에게 직접 보고되고 있습니다.평가부서는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치 측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제3자 정보를 사용하는 경우, 평가부서에서 제3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.당사는 유의적인 평가 문제를 감사위원회에 보고하고 있습니다.

자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 당사는 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다. - 수준 1 : 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정 되지 않은 공시가격 - 수준 2 : 수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접 적으로 관측가능한 투입변수 - 수준 3 : 자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수

자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 당사는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간 말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.공정가치 측정 시 사용된 가정의 자세한 정보는 주석 28에 포함되어 있습니다.

3. 회계정책의 변경당사의 재무제표에 적용된 회계정책은 직전 연차재무제표에 적용한 회계정책과 동일합니다. 2023년 1월 1일부터 시행되는 다음의 회계기준들은 당사의 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않습니다.

- 기업회계기준서 제1117호 '보험계약’- 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정치 변경과 오류' 개정 - 회계추정치의 정의- 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 회계정책 공시- 기업회계기준서 제1012호 '법인세' 개정 - 단일 거래에서 자산과 부채가 동시에 생기는 경우의 이연법인세- 기업회계기준서 제1012호 '법인세' 개정 - 국제조세개혁 - 필라2 모범규칙

4. 중요한 회계정책당사가 한국채택국제회계기준에 따른 재무제표 작성에 적용한 중요한 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 당기 및 비교표시된 전기의 재무제표는 동일한 회계정책을 적용하여 작성되었습니다.4-1 종속기업투자당사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호에 따른 별도재무제표입니다. 당사는 종속기업 및 관계기업에 대한 투자자산에 대하여 기업회계기준서 제1027호에 따른 원가법을 선택하여 회계처리하고 있습니다. 한편, 종속기업 및 관계기업으로부터 수취하는 배당금은 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.4-2 현금및예치금현금및예치금은 현금및현금성자산과 예치금으로 구성되어 있으며, 당사는 취득일로부터 만기일이 3개월 이내인 투자자산을 현금및현금성자산으로 분류하고 있습니다. 지분상품은 현금성자산에서 제외되나, 상환일이 정해져 있고 취득일로부터 상환일까지의 기간이 단기인 우선주와 같이 실질적으로 현금성자산인 경우에는 현금성자산에포함하고 있습니다. 예치금은 정기예금, 정기적금 등을 포함하고 있습니다.

4-3 비파생금융자산(1) 인식 및 최초 측정당사는 금융자산을 계약의 당사자가 되는 때에만 재무상태표에 인식하고 있습니다. 또한, 금융자산의 정형화된 매입이나 매도의 경우에는 해당 거래를 약정한 시점인 매매일에 인식하고 있습니다. 한편, 금융자산의 정형화된 매입이나 매도는 관련 시장의규정이나 관행에 의하여 일반적으로 설정된 기간 내에 금융자산의 인도나 인수가 이루어지는 거래를 의미합니다.최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치측정금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치측정금융자산의 거래원가는 당기손익으로 처리합니다.

(2) 분류 및 후속측정최초 인식시점에 금융자산은 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치채무상품, 기타포괄손익-공정가치지분상품 또는 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류하고, 복합계약이 금융자산을 주계약으로 포함하는 경우에는 내재파생상품을 분리하지 않고 해당복합계약 전체를 기준으로 금융자산을 분류하고 있습니다.금융자산은 당사가 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하지 않는 한 최초 인식 후에 재분류되지 않으며, 이 경우 영향 받는 모든 금융자산은 사업모형의 변경 이후 첫 번째 보고기간의 첫 번째 날에 재분류됩니다.금융자산이 다음 두가지 조건을 모두 만족하고, 당기손익-공정가치측정 항목으로 지정되지 않은 경우에 상각후원가로 측정합니다. - 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 보유 - 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자지급만으 로 구성되어 있는 현금흐름이 발생

채무상품이 다음 두 가지 조건을 충족하고 당기손익-공정가치측정 항목으로 지정되지 않은 경우에 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. - 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모 형 하에서 금융자산을 보유 - 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금 흐름이 발생단기매매를 위해 보유하는 것이 아닌 지분상품의 최초 인식 시에 당사는 투자자산의 공정가치의 후속적인 변동을 기타포괄손익으로 표시하도록 선택할 수 있습니다. 다만, 한번 선택하면 이를 취소할 수 없습니다. 이러한 선택은 투자 자산별로 이루어집니다.

상기에서 설명한 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정되지 않는 모든 금융자산은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 이러한 금융자산은 모든 파생금융자산을 포함합니다(주석 6 참조). 최초 인식시점에 당사는 상각후원가나 기타포괄손익-당기손익으로 측정되는 금융자산을 당기손익-공정가치측정 항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우에는 해당 금융자산을 당기손익-공정가치측정 항목으로 지정할 수 있습니다. 다만, 한번 지정하면 이를 취소할 수 없습니다.(3) 제거당사는 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸한 경우, 금융자산의 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 양도하고 이전된 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 실질적으로 이전한 경우, 또는 당사가 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을보유 또는 이전하지 아니하고 금융자산을 통제하고 있지 않은 경우에 금융자산을 제거합니다.한편, 당사가 재무상태표에 인식된 자산을 이전하는 거래를 하였지만, 이전되는 자산의 소유에 따른 대부분의 위험과 보상을 보유하고 있는 경우에는 이전된 자산을 제거하지 않습니다.

4-4 파생상품(1) 인식 및 최초 측정파생상품은 최초 인식 시에 공정가치로 측정합니다. 최초 인식 이후에 공정가치로 측정하고, 그 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다.(2) 최초거래일 손익의 인식시장에서 관측 가능하지 않은 평가변수를 사용하여 공정가액을 평가하는 공정가치 수준 3에 해당하는 금융상품의 경우 당기손익에 반영한 최초 평가금액과 거래가액의차이를 만기까지 정액법으로 상각하여 손익에 반영합니다.

4-5 금융자산의 손상

당사는 당기손익-공정가치 측정 항목을 제외한 모든 채무상품에 대하여 기대신용손실에 대해 손실충당금을 인식합니다. 기대신용손실은 신용손실의 확률가중추정치입니다. 신용손실은 모든 현금부족액(즉, 계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상하는 모든 계약상 현금흐름의 차이)의 현재가치로 측정됩니다. 기대신용손실은 해당 금융자산의 유효이자율로 할인됩니다.

금융자산의 최초 인식 후 신용위험의 증가 정도에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 손실충당금을 측정합니다.

구 분
손실충당금

Stage 1
최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우
12개월 기대신용손실: 보고기간 말 이후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 2
최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우
전체기간 기대신용손실: 기대존속기간에 발생할 수있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 3
신용이 손상된 경우

한편, 최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산은 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다.전체기간은 금융상품의 계약만기까지의 기간으로서 신용위험에 노출되는 최장 계약기간을 의미합니다.

4-6 유형자산유형자산은 최초에 원가로 측정하여 인식하고 있습니다. 유형자산의 원가에는 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는데 직접 관련되는 원가 및 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는데 소요될 것으로 추정되는 원가가 포함됩니다.유형자산은 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 하고 있습니다.유형자산은 자산의 취득원가에서 잔존가치를 차감한 금액에 대하여 4년의 경제적 내용연수에 걸쳐 해당 자산에 내재되어 있는 미래 경제적 효익의 예상 소비 형태를 가장 잘 반영한 정액법으로 상각하고 있습니다.유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체 원가와 비교하여 유의적이라면, 해당 유형자산을 감가상각할 때, 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각하고 있습니다.유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되고 그 차액은 당기손익으로 인식하고 있습니다.당사는 매 회계연도 말에 자산의 잔존가치와 내용연수 및 감가상각방법을 재검토하고 재검토 결과 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로처리하고 있습니다.

4-7 무형자산무형자산은 최초 인식할 때 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 상각누계액과손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 인식하고 있습니다. 무형자산은 사용가능한 시점부터 잔존가치를 영("0")으로 아래의 내용연수 동안 정액법으로 상각하고 있습니다. 다만, 일부 무형자산에 대해서는 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간이 예측가능하지 않아 당해 무형자산의 내용연수가 비한정인 것으로 평가하고 상각하지 아니하고 있습니다.

구 분
상각방법
내용연수

소프트웨어
정액법
5년

개발비
정액법
5년

상표권
비상각
비한정

회원권
비상각
비한정

내용연수가 유한한 무형자산의 상각기간과 상각방법은 매 회계연도 말에 재검토하고내용연수가 비한정인 무형자산에 대해서는 그 자산의 내용연수가 비한정이라는 평가가 계속하여 정당한지를 매 보고기간 말에 재검토하며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.

당사는 무형자산 제거 시 순매각금액과 장부금액의 차이로 인한 손익은 제거시점의 당기손익에 반영하고 있습니다.

4-8 비금융자산의 손상종업원급여에서 발생한 자산, 이연법인세자산을 제외한 모든 비금융자산에 대해서는매 보고기간 말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 단, 내용연수가 비한정인무형자산에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 회수가능가액과 장부금액을 비교하여 손상검사를 하고 있습니다.회수가능액은 개별 자산별로, 또는 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 회수가능액을 추정하고 있습니다. 회수가능액은 사용가치와 순공정가치 중 큰 금액으로 결정하고 있습니다. 사용가치는 자산이나 현금창출단위에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 화폐의 시간가치 및 미래현금흐름을 추정할 때 조정되지 아니한 자산의 특유위험에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 적절한 할인율로 할인하여 추정합니다.

자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 자산의 장부금액을 감소시키며 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

4-9 리스당사는 계약에서 대가와 교환하여, 식별되는 자산의 사용 통제권을 일정기간 이전하게 하는지를 고려하여 계약의 약정시점에, 계약자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단합니다.

(1) 사용권자산당사는 리스개시일에 사용권자산을 인식합니다. 사용권자산은 최초에 원가로 측정하며, 해당 원가는 리스부채의 최초 측정금액, 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료 (받은 리스 인센티브 차감), 리스개설직접원가, 기초자산을 해체 및 제거하거나 기초자산이나 기초자산이 위치한 부지를 복구할 때 리스이용자가 부담하는 원가의 추정치로 구성됩니다.사용권자산은 후속적으로 리스개시일부터 리스기간 종료일까지 정액법으로 감가상각합니다. 다만, 리스기간 종료일에 사용권자산의 소유권이 이전되거나 사용권자산의 원가에 매수선택권의 행사가격이 반영된 경우에는 유형자산의 감가상각과 동일한방식에 기초하여 기초자산의 내용연수 종료일까지 사용권자산을 감가상각합니다. 또한, 사용권자산은 손상차손으로 인하여 감소하거나 리스부채의 재측정으로 인하여 조정될 수 있습니다.당사는 재무상태표에서 사용권자산을 '유형자산'으로 표시하였습니다.(2) 리스부채당사는 리스개시일에, 리스개시일 현재 지급되지 않은 리스료의 현재가치로 리스부채를 최초 측정합니다. 리스료는 리스의 내재이자율로 할인하되, 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자의 증분차입이자율로 할인합니다. 일반적으로 당사는 증분차입이자율을 할인율로 사용합니다.리스부채 측정에 포함되는 리스료는 다음 항목으로 구성됩니다. - 고정 리스료(실질적인 고정리스료 포함) - 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료. 최초에는 리스개시일의 지수나 요율(이율)을 사용하여 측정함 - 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액 - 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우 매수선택권의 행사가격, 연장선 택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우 연장기간의 리스료, 리스기간이 종료선 택권 행사를 반영하는 경우에 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액리스부채는 유효이자율법에 따라 상각합니다. 리스부채는 지수나 요율(이율)의 변동으로 미래 리스료가 변동되거나 잔존가치 보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액이 변동되거나 매수, 연장, 종료 선택권을 행사할지에 대한 평가가 변동되거나 실질적인 고정리스료가 수정되는 경우에 재측정됩니다.리스부채를 재측정할 때 관련되는 사용권자산을 조정하고, 사용권자산의 장부금액이영("0")으로 줄어드는 경우에는 재측정 금액을 당기손익으로 인식합니다.당사는 재무상태표에서 리스부채를 '기타부채'로 표시하였습니다.

(3) 단기리스와 소액 기초자산 리스당사는 IT 장비를 포함하여 리스기간이 12개월 이내인 단기리스와 소액 기초자산 리스에 대하여 사용권자산과 리스부채를 인식하지 않는 실무적 간편법을 선택하였습니다. 당사는 이러한 리스에 관련된 리스료를 리스기간에 걸쳐 정액법에 따라 비용으로인식합니다.

4-10 비파생금융부채당사는 금융부채 계약상 내용의 실질과 금융부채의 정의에 따라 금융부채 계약의 당사자가 되는 때에 재무상태표에 인식하고 있습니다. 당기손익-공정가치 측정 금융부채의 거래원가는 당기손익으로 처리합니다.(1) 당기손익-공정가치측정금융부채당기손익-공정가치측정금융부채는 최초 인식 후 공정가치로 측정하며, 공정가치의변동은 당기손익-공정가치측정금융상품 관련손익으로 인식하고 있습니다.

(2) 기타금융부채당기손익-공정가치측정금융부채로 분류되지 않은 비파생금융부채는 기타금융부채로 분류하고 있습니다. 기타금융부채는 최초 인식 시 발행과 직접 관련되는 거래원가를 차감한 공정가치로 측정하고 있습니다. 후속적으로 기타금융부채는 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정되며, 이자비용은 유효이자율법을 적용하여 인식합니다.

(3) 금융부채의 제거당사는 금융부채의 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 금융부채를 제거합니다. 당사는 금융부채의 계약조건이 변경되어 현금흐름이 실질적으로 달라진 경우, 기존 부채를 제거하고 새로운 계약에 근거하여 새로운 금융부채를 공정가치로 인식합니다.금융부채 제거 시에, 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.

4-11 종업원급여당사는 확정기여제도와 확정급여제도를 운영하고 있습니다. (1) 퇴직급여 : 확정기여제도확정기여제도와 관련하여 일정기간 종업원이 근무용역을 제공하였을 때에는 그 근무용역과 교환하여 확정기여제도에 납부해야 할 기여금에 대하여 자산의 원가에 포함되는 경우를 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 납부해야 할 기여금은 이미 납부한 기여금을 차감한 후 부채(미지급비용)로 인식하고 있습니다. 또한, 이미 납부한 기여금이 보고기간 말 이전에 제공된 근무용역에 대해 납부하여야 하는 기여금을 초과하는 경우에는 초과 기여금 때문에 미래 지급액이 감소하거나 현금이 환급되는 만큼을 자산(선급비용)으로 인식하고 있습니다.(2) 퇴직급여 : 확정급여제도보고기간 말 현재 확정급여제도와 관련된 확정급여부채는 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 인식하고 있습니다.확정급여부채는 매년 독립적인 계리사에 의해 예측단위적립방식으로 계산되고 있습니다. 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감하여 산출된 순액이 자산일 경우, 제도로부터 환급받거나 제도에 대한 미래기여금이 절감되는 방식으로 이용가능한 경제적 효익의 현재가치를 한도로 자산을 인식하고 있습니다.

순확정급여부채의 재측정요소는 보험수리적손익, 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익 및 순확정급여부채의 순이자에 포함된 금액을 제외한 자산인식상한효과의 변동으로 구성되어 있으며, 즉시 기타포괄손익으로 인식됩니다. 당사는 순확정급여부채(자산)의 순이자를 순확정급여부채(자산)에 연차보고기간 초에 결정된 할인율을 곱하여 결정하며, 보고기간 동안 기여금 납부와 급여지급으로 인한 순확정급여부채(자산)의 변동을 고려하여 결정하고 있습니다. 확정급여제도와 관련된 순이자비용과 기타비용은 당기손익으로 인식됩니다.제도의 개정이나 축소가 발생하는 경우, 과거근무에 대한 효익의 변동이나 축소에 따른 손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 당사는 확정급여제도의 정산이 일어나는 때에 정산으로 인한 손익을 인식하고 있습니다.

4-12 충당부채충당부채는 과거사건의 결과로 존재하는 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행하기 위하여 경제적효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 인식하고 있습니다.충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재의무를 보고기간 말에 이행하기 위하여 소요되는 지출에 대한 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다.매 보고기간 말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간 말 현재 최선의 추정치를반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더 이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다.당사는 임차하여 사용중인 건물과 관련하여 동 건물의 사용이 종료된 후에 원상회복을 위하여 소요될 것으로 추정되는 비용을 복구충당부채로 계상하고 있습니다. 동 충당부채는 경영자의 가정과 추정에 기초한 임차건물의 면적당 복구비용과 할인율을 적용하여 산정되었습니다.

4-13 납입자본(1) 지분상품보통주는 자본으로 분류하며 자본거래와 직접 관련되어 발생하는 증분원가는 세금효과를 반영한 순액으로 자본에서 차감하고 있습니다. 우선주는 상환하지 않아도 되거나 당사의 선택에 의해서만 상환되는 경우와 배당의 지급이 당사의 재량에 의해 결정된다면 자본으로 분류하고, 당사의 주주총회에서 배당을 승인하면 배당금을 인식하고 있습니다. 주주가 특정일이나 그 이후에 확정되거나 확정가능한 금액의 상환을 청구할 수 있거나 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류하고 있습니다. 관련배당은 발생시점에 이자비용으로 보아 당기손익으로 인식하고 있습니다.(2) 신종자본증권당사가 금융상품의 발행자인 경우 계약조건의 실질에 따라 금융상품을 금융부채 또는 자본으로 분류하고 있습니다. 당사는 금융상품과 관련된 현금 등 금융자산을 인도하기로 하는 등의 계약상 의무를 회피할 수 있는 무조건적인 권리를 가지고 있는 신종자본증권의 경우 지분상품으로 분류하여 자본의 일부로 표시하고 있습니다.(3) 자기주식당사가 자기지분상품을 재취득하는 경우에 이러한 지분상품은 자기주식의 과목으로 자본에서 직접 차감하고 있습니다. 자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 아니합니다.

4-14 주식기준보상당사는 제공받는 재화나 용역의 대가로 종업원에게 주식이나 주식선택권을 부여하는주식결제형 주식보상거래에 대하여 제공받는 재화나 용역의 공정가치 또는 제공받는재화나 용역의 공정가치를 신뢰성있게 측정할 수 없다면, 부여한 지분상품의 공정가치에 기초하여 재화나 용역의 공정가치를 간접 측정하고 그 금액을 가득기간 동안에종업원급여(당기비용)와 자본으로 인식하고 있습니다. 주식선택권의 가득조건이 용역제공조건 또는 시장조건이 아닌 가득조건인 경우에는 궁극적으로 가득되는 주식선택권의 실제 수량에 기초하여 결정되도록 인식된 종업원비용을 조정하고 있습니다.

제공받는 재화나 용역의 대가로 현금을 지급하는 현금결제형 주식기준보상거래의 경우, 제공받는 재화나 용역과 그 대가로 부담하는 부채를 공정가치로 측정하고 가득기간동안 종업원급여(당기비용)와 부채로 인식하고 있습니다. 또한, 부채가 결제될 때까지 매 보고기간 말과 최종결제일에 부채의 공정가치를 재측정하고, 공정가치 변동액은 종업원급여로 인식하고 있습니다.

4-15 수익ㆍ비용의 인식

당사는 경제적효익의 유입이 확실하고 신뢰성 있게 측정될 수 있는 경우에 수익을 인식하고 있습니다.

이자수익과 이자비용은 상각후원가로 측정되는 모든 금융상품에서 발생하는 이자의 경우, 유효이자율법을 적용하여 인식하고 있습니다. 유효이자율은 금융상품의 기대존속기간에 추정되는 미래현금지급액이나 수취액의 현재가치를 금융자산의 총 장부금액이나 금융부채의 상각후원가와 정확하게 일치시키는 이자율입니다.

배당금수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식하고 있습니다.

4-16 법인세법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있으며, 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합에서 발생하는 세액을 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다.(1) 당기법인세당기법인세는 당기의 과세소득을 기초로 산정하고 있습니다. 과세소득은 포괄손익계산서상의 법인세비용차감전순이익에서 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익 및 비과세항목이나 손금불인정항목을 제외하므로 포괄손익계산서상 손익과 차이가 있습니다. 당사의 당기법인세와 관련된 미지급법인세는 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율을 사용하여 계산하고 있습니다.당기법인세자산과 당기법인세부채는 다음의 조건을 모두 충족하는 경우에만 상계를 합니다. - 인식된 금액에 대한 법적으로 집행가능한 상계권리를 가지고 있음 - 순액으로 결제하거나, 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있음(2) 이연법인세 당사는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 인해 발생하는 일시적차이 전부에 대해 자산부채법을 적용하여 이연법인세를 인식하고 있습니다.이연법인세자산과 부채는 보고기간 말 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 보고기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정하고 있습니다. 이연법인세자산과 이연법인세부채를 측정할 때 보고기간 말 현재 당사가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따라 법인세효과를 반영하고 있습니다.

이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간 말에 검토하고, 이연법인세자산으로 인한혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시키고 있습니다

이연법인세자산과 부채는 동일 과세당국이 부과하는 법인세이고, 당사가 인식된 금액을 상계할 수 있는 법적 권한을 가지고 있으며 당기 법인세부채와 자산을 순액으로결제할 의도가 있는 경우에만 상계하고 있습니다.

4-17 주당이익당사는 보통주 기본주당이익과 희석주당이익을 계속영업손익과 당기순손익에 대하여 계산하고 포괄손익계산서에 표시하고 있습니다. 기본주당이익은 보통주에 귀속되는 당기순손익을 보고기간 동안에 유통된 보통주식수를 가중평균한 주식수로 나누어계산하고 있습니다. 희석주당이익은 종업원에게 부여한 주식기준보상 등 모든 희석화 효과가 있는 잠재적 보통주의 영향을 고려하여 보통주에 귀속되는 당기순손익 및 가중평균유통보통주식수를 조정하여 계산하고 있습니다.4-18 매각예정비유동자산비유동자산 또는 처분자산집단의 장부금액이 계속 사용이 아닌 매각거래를 통하여 주로 회수될 것으로 예상된다면 이를 매각예정자산으로 분류하고 있습니다. 이러한 조건은 당해 자산(또는 처분자산집단)이 현재의 상태로 즉시 매각가능하여야 하며 매각될 가능성이 매우 높을 때에만 충족된 것으로 간주 하고 있습니다. 자산(또는 처분자산집단)을 매각예정으로 최초 분류하기 직전에 해당 자산(또는 자산과 부채)의 장부금액과 순공정가치 중 작은 금액으로 측정하고 있습니다. 최초 분류시 손상이 인식된 자산의 순공정가치가 하락하면 손상차손을 즉시 당기손익으로 인식하고, 순공정가치가 증가하면 과거에 인식하였던 손상차손누계액을 한도로 하여 당기손익으로 인식하고 있습니다.비유동자산이 매각예정으로 분류되거나 매각예정으로 분류된 처분자산집단의 일부인 경우에는 그 자산은 상각하지 아니하고 있습니다.

4-19 미적용 제ㆍ개정 기준서제정ㆍ공표되었으나 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. 당사는 재무제표 작성 시 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 조기적용하지 아니하였으며, 당사에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 판단됩니다.

- 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동ㆍ비유동 분류- 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 제1107호 '금융상품:공시' 개정 - 공급자금융약정- 기업회계기준서 제1116호 '리스' - 판매후리스에서 발생하는 리스부채

5. 현금및예치금5-1 당기말 및 전기말 현재 현금및예치금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

현금및현금성자산

보통예금
1
5,294

기타예금
132,678
191,098

소 계
132,679
196,392

예치금

당좌개설보증금
3
3

합 계
132,682
196,395

(*) 당기말 자사주신탁계약에 포함된 기타예금은 121,271백만원 입니다.5-2 당기말 및 전기말 현재 사용이 제한된 예치금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말
사용제한 사유

예치금
3
3
당좌개설보증금

6. 당기손익-공정가치측정금융자산당기말 및 전기말 현재 당기손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

수익증권
-
50,413

기타
-
299,041

합 계
-
349,454

7. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산7-1 당기말 및 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

취득가액
장부가액
취득가액
장부가액

지분상품

신종자본증권(주1)
350,000
321,372
350,000
305,608

합 계
350,000
321,372
350,000
305,608

(주1) 정책적 투자 목적으로 보유하고 있는 신종자본증권을 기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 지정하였습니다.7-2 당기 및 전기 중 기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기초
(34,093)
146

평가손익
15,764
(44,584)

법인세효과
(4,316)
10,345

기말
(22,645)
(34,093)

8. 상각후원가측정대출채권 및 수취채권당기말 및 전기말 현재 상각후원가측정대출채권 및 수취채권의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
채권금액
기대신용손실충당금
장부금액

미수금
6,837
-
6,837

미수수익
3,595
-
3,595

보증금
4,490
-
4,490

현재가치할인차금
(53)
-
(53)

합 계
14,869
-
14,869

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
채권금액
기대신용손실충당금
장부금액

미수금
4,700
-
4,700

미수수익
1,546
-
1,546

보증금
453
-
453

현재가치할인차금
(21)
-
(21)

합 계
6,678
-
6,678

9. 유형자산9-1 당기말 및 전기말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
감가상각누계액
장부금액

차량운반구
122
(5)
117

비품
1,731
(1,044)
687

사용권자산
4,052
(1,922)
2,130

합 계
5,905
(2,971)
2,934

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
감가상각누계액
장부금액

비품
1,015
(981)
34

사용권자산
3,120
(1,252)
1,868

합 계
4,135
(2,233)
1,902

9-2 당기 및 전기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
취 득
처분/해지
감가상각
기 말

차량운반구
-
139
(14)
(8)
117

비품
34
715
-
(62)
687

사용권자산
1,868
968
(1)
(705)
2,130

합 계
1,902
1,822
(15)
(775)
2,934

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
취 득
처분/해지
감가상각
기 말

비품
45
4
-
(15)
34

사용권자산
2,425
106
-
(663)
1,868

합 계
2,470
110
-
(678)
1,902

9-3 당기말 및 전기말 현재 사용권자산의 구성내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
감가상각누계액
장부금액

부동산
3,499
(1,656)
1,843

차량운반구
553
(266)
287

합 계
4,052
(1,922)
2,130

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
감가상각누계액
장부금액

부동산
2,796
(1,099)
1,697

차량운반구
324
(153)
171

합 계
3,120
(1,252)
1,868

9-4 당기 중 사용권자산의 유형별 변동내역은 다음과 같습니다.9-4-1 사용권자산의 취득원가

(단위 : 백만원)

구 분
기 초
취 득
처분/해지
기 말

부동산
2,796
703
-
3,499

차량운반구
324
264
(35)
553

합 계
3,120
967
(35)
4,052

9-4-2 사용권자산의 감가상각누계액

(단위 : 백만원)

구 분
기 초
감가상각
처분/해지
기 말

부동산
(1,099)
(557)
-
(1,656)

차량운반구
(153)
(148)
35
(266)

합 계
(1,252)
(705)
35
(1,922)

10. 무형자산10-1 당기말 및 전기말 현재 무형자산의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
상각누계액
손상차손누계액
장부금액

개발비
124
(11)
-
113

상표권
5,796
-
-
5,796

회원권
4,392
-
(364)
4,028

합 계
10,312
(11)
(364)
9,937

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
취득원가
손상차손누계액
장부금액

상표권
5,795
-
5,795

회원권
3,651
(365)
3,286

합 계
9,446
(365)
9,081

10-2 당기 및 전기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
취 득
상 각
처분/해지
기 말

개발비
-
124
(11)
-
113

상표권
5,795
1
-
-
5,796

회원권
3,286
742
-
-
4,028

합 계
9,081
867
(11)
-
9,937

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
취 득
처분/해지
기 말

상표권
5,789
6
-
5,795

회원권
3,286
-
-
3,286

합 계
9,075
6
-
9,081

11. 종속기업투자당기말 및 전기말 현재 종속기업의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

기업명
업 종
소재지
지분율(%)
장부금액

메리츠화재해상보험㈜(주1)
보험업
한국
100.00
2,059,346

메리츠증권㈜(주1)
증권업
한국
100.00
2,261,085

메리츠대체투자운용㈜
전문사모집합투자업
한국
100.00
5,000

합 계
4,325,431

(주1) 당기 중 주식의 포괄적 교환 등으로 당사의 완전자회사가 되었습니다.

<전기말>
(단위 : 백만원)

기업명
업 종
소재지
지분율(%)
장부금액

메리츠화재해상보험㈜
보험업
한국
60.89
792,639

메리츠증권㈜
증권업
한국
53.39
991,738

메리츠자산운용㈜(주1)
자산운용업
한국
100.00
-

메리츠대체투자운용㈜
전문사모집합투자업
한국
100.00
5,000

합 계
1,789,377

(주1) 전기 중 보유 중인 메리츠자산운용㈜ 지분 전량을 매각하는 내용의 계약을 체결하였으며, 이에 따라 해당 종속기업을 매각예정자산으로 분류하였습니다. 당기 중 매각을 완료하였으며, 당기말 매각예정자산 잔액은 없습니다.

12. 기타자산당기말 및 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

선급비용
2,875
129

선급금
-
545

순확정급여자산
575
355

합 계
3,450
1,029

13. 차입부채당기말 및 전기말 현재 차입부채(사채)의 내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
발행일
만기일
이자율(%)
금 액
비 고

차입금

CP
2023.04.25
2024.03.29
4.05
50,000
만기일시상환

CP
2023.08.02
2024.03.29
4.42
200,000
만기일시상환

소 계
250,000

사채

제9회 무보증사채
2019.11.28
2024.11.28
2.04
40,000
만기일시상환

제11회 무보증사채
2021.04.22
2024.04.22
1.60
100,000
만기일시상환

제12회 무보증사채
2021.08.06
2024.08.06
1.92
100,000
만기일시상환

제13-1회 무보증사채
2021.12.07
2024.12.06
2.60
130,000
만기일시상환

제13-2회 무보증사채
2021.12.07
2026.12.07
2.64
70,000
만기일시상환

제14-1회 무보증사채
2022.07.25
2025.07.25
4.75
228,000
만기일시상환

제14-2회 무보증사채
2022.07.25
2027.07.23
4.91
22,000
만기일시상환

제15-1회 무보증사채
2022.10.07
2024.04.05
5.87
150,000
만기일시상환

제15-2회 무보증사채
2022.10.07
2024.10.07
6.06
116,000
만기일시상환

제15-3회 무보증사채
2022.10.07
2025.10.02
6.18
34,000
만기일시상환

사채할인발행차금
(1,191)

소 계
988,809

합 계
1,238,809

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
발행일
만기일
이자율(%)
금 액
비 고

제8회 무보증사채
2018.11.29
2023.11.29
2.60
40,000
만기일시상환

제9회 무보증사채
2019.11.28
2024.11.28
2.04
40,000
만기일시상환

제11회 무보증사채
2021.04.22
2024.04.22
1.60
100,000
만기일시상환

제12회 무보증사채
2021.08.06
2024.08.06
1.92
100,000
만기일시상환

제13-1회 무보증사채
2021.12.07
2024.12.06
2.60
130,000
만기일시상환

제13-2회 무보증사채
2021.12.07
2026.12.07
2.64
70,000
만기일시상환

제14-1회 무보증사채
2022.07.25
2025.07.25
4.75
228,000
만기일시상환

제14-2회 무보증사채
2022.07.25
2027.07.23
4.91
22,000
만기일시상환

제15-1회 무보증사채
2022.10.07
2024.04.05
5.87
150,000
만기일시상환

제15-2회 무보증사채
2022.10.07
2024.10.07
6.06
116,000
만기일시상환

제15-3회 무보증사채
2022.10.07
2025.10.02
6.18
34,000
만기일시상환

사채할인발행차금
(2,528)

합 계
1,027,472

14. 순확정급여부채(자산)14-1 당기말 및 전기말 현재 순확정급여부채(자산)의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

확정급여채무의 현재가치
870
760

사외적립자산의 공정가치
(1,445)
(1,115)

순확정급여부채(자산)
(575)
(355)

14-2 당기 및 전기 중 확정급여채무의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기초금액
760
880

당기근무원가
65
92

이자원가
43
29

퇴직급여 지급
-
(30)

재측정요소
(255)
(270)

대체
-
-

관계사 전입
257
59

기말금액
870
760

14-3 당기 및 전기 중 사외적립자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기초금액
1,115
683

이자수익
64
22

사용자의 기여금
10
390

퇴직급여 지급
-
(30)

운용원가
(2)
(2)

재측정요소
1
(7)

대체
-
-

관계사 전입
257
59

기말금액
1,445
1,115

14-4 당기 및 전기 중 확정급여제도와 관련한 손익내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

당기비용

당기근무원가
65
92

순확정급여부채의 순이자
(21)
7

사외적립자산 운용원가
2
2

소 계
46
101

기타포괄손익

순확정급여부채의 재측정요소
256
(263)

총포괄이익
303
(162)

14-5 당기말 및 전기말 현재 사외적립자산은 다음의 자산으로 구성되어 있습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

이율보증형 퇴직연금(주1)
1,445
1,115

(주1) 활성시장에서 가격이 공시되지 않는 상품입니다.

14-6 당기말 및 전기말 현재 확정급여채무의 현재가치를 결정하는 데 사용한 유의적인 보험수리적 가정은 다음과 같습니다.

(단위 : %)

구 분
당기말
전기말

인구통계학적 가정

사망률
0.004~0.063
0.004~0.063

재무적 가정

할인율
4.98
5.88

제도자산의 장기 기대수익률
4.98
5.88

기대 임금상승률
0.00
3.73

14-7 보험수리적가정의 변동 시 확정급여채무 및 당기근무원가에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
확정급여채무
당기근무원가

임금상승률
1% 상승
947
79

1% 하락
802
66

할인율
1% 상승
806
67

1% 하락
944
78

14-8 당기 및 전기 중 확정기여제도 관련 손익은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

퇴직급여
625
599

15. 충당부채15-1 당기말 및 전기말 현재 충당부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

복구충당부채
269
190

15-2 당기 및 전기 중 충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기초
190
187

증가
76
-

할인액상각
3
3

기말
269
190

16. 기타부채16-1 당기말 및 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

미지급금
11,010
8,723

미지급배당금
2,983
2,983

미지급비용
25,459
16,184

예수금
206
72

예수부가세
1,313
1,331

금융보증채무
82
292

리스부채
2,069
1,891

합 계
43,122
31,476

16-2 당기말 및 전기말 현재 리스부채의 만기별 구조는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

1년이내
978
653

1년초과 3년이내
1,165
1,159

3년초과
32
136

합 계
2,175
1,948

16-3 당기 중 발생한 리스의 현금유출액은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기

리스부채
730

단기소액리스료
13

합 계
743

17. 법인세비용17-1 당기 및 전기의 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

당기법인세부담액
3,381
14,584

일시적차이 및 세무상결손금 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용
2,646
(12,442)

자본에 직접 반영된 이연법인세
(4,370)
10,282

기타
23
10

법인세비용
1,680
12,434

17-2 법인세비용과 회계이익의 관계는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

법인세비용차감전순이익
361,500
120,505

적용세율에 따른 법인세부담액
75,004
28,700

조정사항 :

비과세수익으로 인한 차이 조정
(73,369)
(17,521)

비공제비용으로 인한 차이 조정
47
52

기타(세율차이 등)
(2)
1,203

법인세비용
1,680
12,434

유효세율
0.46%
10.32%

17-3 당기말 및 전기말 현재 일시적차이 유형별로 인식한 이연법인세자산(부채)는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

차감할(가산할)일시적차이
이연법인세자산(부채)
차감할(가산할)일시적차이
이연법인세자산(부채)

확정급여채무
870
182
693
161

사외적립자산
(1,437)
(300)
(1,115)
(259)

지분법자본변동
(17,342)
(3,624)
(17,268)
(4,006)

지분법배당금
18,437
3,853
18,437
4,277

지분법평가손익
(80,575)
(16,840)
(77,780)
(18,045)

지분법잉여금
1,026
214
1,026
238

자전거래차액
(1,798)
(376)
(1,798)
(417)

미수수익
(3,596)
(751)
(1,546)
(359)

회원권손상차손
364
76
364
85

현재가치할인차금(임차보증금)
53
11
21
5

사용권자산
(2,131)
(445)
(1,868)
(433)

리스부채
2,069
432
1,891
439

복구충당부채
269
56
190
44

무형자산
(5,775)
(1,207)
(5,757)
(1,336)

유형자산
460
96
431
100

부당행위계산부인
(1)
-
(1)
-

미확정비용
20,500
4,286
11,536
2,676

주식매수선택권
3,561
744
3,702
859

압축기장충당금
(180,180)
(37,658)
(180,180)
(41,802)

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익
28,628
5,983
44,392
10,299

당기손익-공정가치측정금융자산평가손익
-
-
(2,125)
(493)

소 계
(216,598)
(45,268)
(206,755)
(47,967)

순이연법인세부채 미인식 금액(주1)

(54,430)

59,755

이연법인세자산(부채)

9,162

11,788

(주1) 종속기업주식의 평가와 관련된 미래 차감할 일시적차이 및 가산할 일시적차이는 당사가 소멸시점을 통제할 수 있으며, 종속기업투자주식을 처분하거나 청산하지 아니하는 한 소멸되지 않으므로 관련 이연법인세자산 및 이연법인세부채를 인식하지않았습니다.

17-4 당기 및 전기 중 자본에 직접 반영된 법인세비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익
(4,316)
10,345

확정급여제도의 재측정요소
(54)
(63)

합 계
(4,370)
10,282

18. 자본18-1 당기말 및 전기말 현재 자본금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

발행할 주식의 총수
500,000,000주
500,000,000주

1주의 금액
500원
500원

발행한 주식의 총수(주1)
203,372,114주
127,571,822주

자본금
113,094
71,443

(주1) 자기주식 이익소각으로 인하여 자본금이 발행주식의 액면총액과 상이합니다.

18-2 당기말 및 전기말 현재 자본으로 분류된 채권형 신종자본증권의 내역은 다음과같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
발행일
만기일
이자율(%)
금 액

제1회 사모채권형 신종자본증권
2020.04.28
2050.04.28
4.20
100,000

제2회 공모채권형 신종자본증권
2020.05.28
2050.05.28
4.20
70,000

제3회 공모채권형 신종자본증권
2020.10.21
2050.10.21
4.40
100,000

제4회 공모채권형 신종자본증권
2021.09.29
2051.09.29
4.36
150,000

제5회 공모채권형 신종자본증권
2022.02.17
2052.02.17
4.80
176,000

발행비용
(2,882)

합 계
593,118

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
발행일
만기일
이자율(%)
금 액

제1회 사모채권형 신종자본증권
2020.04.28
2050.04.28
4.20
100,000

제2회 공모채권형 신종자본증권
2020.05.28
2050.05.28
4.20
70,000

제3회 공모채권형 신종자본증권
2020.10.21
2050.10.21
4.40
100,000

제4회 공모채권형 신종자본증권
2021.09.29
2051.09.29
4.36
150,000

제5회 공모채권형 신종자본증권
2022.02.17
2052.02.17
4.80
176,000

발행비용
(2,891)

합 계
593,109

18-3 상기 채권형 신종자본증권은 당사가 계약상 의무를 결제하기 위한 현금 등 금융자산의 인도를 회피할 수 있는 무조건적인 권리를 가지고 있는 경우에 해당되므로,자본으로 분류하였으며 발행조건은 다음과 같습니다.

구 분
내 용

이자율 재산정
매 5년마다 금리를 재산정하며, 5년 만기 국고채의 최종호가수익률에 가산금리를 가산하여 산정.

이자지급조건
매 3개월마다 지급하며, 당사의 선택에 따라 이자의 지급을 연기할 수 있음. 또한, 당사가 금융위원회로부터 경영개선명령을 받은 경우에도 이자의 지급이 연기될 수 있음. 이자지급을 연기한 경우, 미지급이자에 대해 원금에 적용되는 이자율로 계산한 이자를 추가로 지급.

만기
최초 만기는 30년이며, 당사의 선택으로 만기일에 상환하지 않을 경우 만기는 매 30년간 자동적으로 연장.

18-4 당기말 및 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

주식발행초과금
124,724
58,007

기타자본잉여금
508
367

합 계
125,232
58,374

18-5 당기말 및 전기말 현재 자본조정의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

자기주식
(546,527)
(174,437)

지분법자본변동(주1)
17,342
17,342

자기주식처분손실
(3,084)
(3,102)

주식매수선택권
3,561
3,702

합 계
(528,708)
(156,495)

(주1) 2011년 3월 25일 메리츠화재해상보험㈜으로부터의 인적분할 인수로 인해 승계한 종속기업과 관계기업투자에 대한 지분법자본변동과 부의지분법자본변동입니다.

18-6 당기 및 전기 중 자기주식의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 주, 백만원)

구 분

기 초

취 득

소 각
처 분
기 말

주식수
6,514,933
14,456,337
(7,501,744)
(434)
13,469,092

장부금액
174,437
672,160
(300,067)
(3)
546,527

<전기>
(단위 : 주, 백만원)

구 분

기 초

취 득

소 각
기 말

주식수
8,267,167
4,687,238
(6,439,472)
6,514,933

장부금액
141,387
182,890
(149,840)
174,437

18-7 주식기준보상 등당기말 현재 당사가 보유하고 있는 주식기준보상약정은 다음과 같습니다.18-7-1 주식매수선택권

구 분
지주회사 임직원 부여분
종속기업 임직원 부여분

유형
신주교부, 자기주식교부, 차액보상
현금결제형

권리부여일
2015.03.20

행사가격(주1)
11,160원

최초 부여수량
1,232,000주
1,232,000주

행사가능기간
2020.01.01~2024.12.31
2020.01.01~2024.12.31

수량변동
기초
1,099,956 주
148,007 주

기중 행사
-
-

자기주식소각으로 인한 변동
(41,976)주
(5,649)주

당기말
1,057,980 주
142,358 주

(주1) 당기 중 당사의 자기주식소각 등에 따라 행사가격이 기존 10,980원에서 11,160원으로 변경되었습니다.

18-7-2 주식매수선택권의 보상원가산정을 위한 제반가정

구 분
내 역

무위험이자율
2.10%

기대존속기간
58개월

예상주가변동성
19.66%

기대배당수익률
1.44%

단위당 공정가치
3,365원

사용된 평가 모델
이항모형

18-7-3 당기말 및 전기말 현재 주식기준보상거래와 관련하여 인식한 미지급비용 및 미지급금 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

성과연동형 주식보상(주1)
6,205
5,526

주식매수선택권(주2)
6,831
4,695

합 계
13,036
10,221

(주1) 당사는 경영성과급의 일부를 당사 주가에 연계시켜 이연하여 현금으로 지급하고 있습니다. 이러한 성과급 지급방식은 현금결제형 주식기준보상거래에 해당하므로부채로 인식하고, 매 회계연도말에 부채를 공정가치로 측정하고 있으며, 공정가치변동분은 당기손익으로 인식하고 있습니다.(주2) 당사는 상기 주식매수선택권을 당사 및 종속기업 임직원에게 부여하고 종속기업 임직원에게 지급하는 경우 해당 종속기업에서 보전받는 바, 당기말 현재 종속기업에서 보전받을 금액 6,831백만원을 미수금으로 인식하고 있습니다.

18-8 당기말 및 전기말 현재 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익
(22,645)
(34,093)

순확정급여부채의 재측정요소
187
(15)

합 계
(22,458)
(34,108)

18-9 당기말 및 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

이익준비금(주1)
71,443
71,443

대손준비금
33
102

미처분이익잉여금
3,182,796
1,012,223

합 계
3,254,272
1,083,768

(주1) 금융지주회사법 제53조의 규정에 따라 이익준비금이 자본금 총액에 달할 때까지 배당결의시마다 결산순이익의 100분의 10 이상을 이익준비금으로 적립하고 있으며, 동 적립금은 결손보전과 자본전입의 경우를 제외하고는 사용할 수 없습니다.

18-9-1 이익잉여금처분계산서

(단위 : 백만원)

구 분
제 14(당)기
제 13(전)기

처분 예정일: 2024년 3월 22일
처분 확정일: 2023년 3월 17일

I. 미처분이익잉여금

3,182,796

1,012,223

1. 전기이월미처분이익잉여금
999,571

479,455

2. 자본잉여금 이입
2,150,000

600,000

3. 자기주식소각
(300,067)

(149,841)

4. 당기순이익
359,820

108,070

5. 신종자본증권 배당
(26,528)

(25,461)

II. 임의적립금등의 이입액

-

68

1. 대손준비금
-

68

III. 이익잉여금처분액

490,026

12,720

1. 이익준비금
41,651

-

2. 대손준비금
41

-

3. 배당금
448,334

12,720

(1) 현금배당(주당배당금(률)) - 당기 : 2,360원(472%) - 전기 : 105원(21%)
448,334

12,720

Ⅳ. 차기이월미처분이익잉여금

2,692,770

999,571

18-10 대손준비금대손준비금은 금융지주회사감독규정 제27조에 따라 산출 및 공시되는 사항입니다.18-10-1 당기말 및 전기말 현재 대손준비금 잔액은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

대손준비금 기적립액
33
102

대손준비금 적립(환입)예정금액

41
(68)

대손준비금 적립(환입) 후 잔액
74
33

18-10-2 당기 및 전기 중 대손준비금 전입(환입)액 및 대손준비금 반영 후 조정이익은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

당기순이익
359,820
108,070

대손준비금 환입(전입)액
(41)
68

대손준비금 반영 후 조정이익(주1)
359,779
108,138

대손준비금 반영 후 기본주당 조정이익(원)(주2)
1,822
671

대손준비금 반영 후 희석주당 조정이익(원)(주2)
1,814
667

(주1) 대손준비금 반영 후 조정이익은 감독규정에 따라 적립되는 대손준비금을 반영하였을 경우를 가정하여 산출한 것입니다.(주2) 주당이익 계산 시 사용한 조정이익은 신종자본증권 배당 차감 후 금액입니다.

18-11 당기 중 지배력 상실없는 종속기업에 대한 소유지분 변동으로 인해 자본에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

기업명
거래 전지분율
거래 후지분율
지분변동사유
자본금의 증 감
자본잉여금의증 감

메리츠화재해상보험㈜
65%
100%
주식의 포괄적 교환
23,336
1,242,360

메리츠증권㈜
62%
100%
주식의 포괄적 교환
18,315
974,841

19. 배당금수익

당기 및 전기 중 배당금수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 관련 배당금수익
18,000
13,944

종속기업투자자산 관련 배당금수익
327,328
74,781

합 계
345,328
88,725

20. 순이자손익당기 및 전기 중 이자손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

이자수익

예치금이자
6,807
1,726

기타이자
3,088
2,628

합 계
9,895
4,354

이자비용

차입금이자
11,317
-

사채이자
41,648
23,282

기타이자
64
44

합 계
53,029
23,326

순이자손실
(43,134)
(18,972)

21. 판매비와 관리비 당기 및 전기 중 판매비와 관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

급여
20,044
9,029

퇴직급여
669
697

복리후생비
1,021
690

임차료
292
229

접대비
297
113

감가상각비
775
678

무형자산상각비
11
-

세금과공과
281
106

광고선전비
-
1

경상개발비
248
92

기타
133
51

합 계
23,771
11,686

22. 기타영업손익

당기 및 전기 중 기타영업손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기타영업수익

파생상품거래이익
-
3,056

기타
246
311

합 계
246
3,367

기타영업비용

파생상품거래손실
-
203

기타영업손익
246
3,164

23. 영업외손익 당기 및 전기 중 영업외손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

영업외수익

종속기업주식 처분이익
25,756
-

기타
18
2

합 계
25,774
2

영업외비용

기타
10
166

영업외손익
25,764
(164)

24. 주당이익기본 및 희석주당이익의 산출내역은 다음과 같습니다.24-1 기본주당이익 산정을 위한 가중평균유통보통주식수

(단위 : 주)

구 분
당 기
전 기

기초유통보통주식수
121,056,889
125,744,127

기말유통보통주식수
189,903,022
121,056,890

가중평균유통보통주식수
182,881,401
123,127,079

24-2 기본주당이익

(단위 : 원, 주)

구 분
당 기
전 기

보통주 귀속 당기순이익(주1)
333,292,289,402
82,609,018,518

가중평균유통보통주식수
182,881,401
123,127,079

기본주당이익
1,822
671

(주1) 신종자본증권 배당 금액이 차감되어 있습니다.

24-3 희석주당이익 산정을 위한 가중평균유통보통주식수

(단위 : 주)

구 분
당 기
전 기

가중평균유통보통주식(기본)
182,881,401
123,127,079

조정내역

주식매수선택권
810,346
742,115

가중평균유통보통주식(희석)
183,691,747
123,869,194

24-4 희석주당이익

(단위 : 원, 주)

구 분
당 기
전 기

보통주 귀속 당기순이익(주1)
333,292,289,402
82,609,018,518

가중평균유통보통주식수(희석)
183,691,747
123,869,194

희석주당이익
1,814
667

(주1) 신종자본증권 배당 금액이 차감되어 있습니다.

25. 특수관계자와의 주요 거래 25-1 당기말 현재 특수관계자는 다음과 같습니다.

구 분
회사명

종속기업
메리츠화재해상보험㈜, 메리츠증권㈜, 메리츠대체투자운용㈜, AIP Euro Green 일반사모부동산신탁 8호, 키움마일스톤US전문투자형사모부동산투자신탁제18호, 이지스글로벌일반사모부동산투자신탁301호, 이지스글로벌일반사모부동산투자신탁434호, 이지스글로벌일반사모부동산투자신탁461호, 이지스미국일반사모부동산투자신탁266호, 이지스미국일반사모부동산투자신탁292호, 이지스글로벌일반사모부동산투자신탁530호, 유나이티드파트너스일반사모부동산투자신탁글로벌제6호, 메리츠일반사모부동산투자신탁20호, 메리츠일반사모부동산투자신탁21호, 피아이에이일반사모부동산투자신탁제6-1호, 피아이에이일반사모부동산투자신탁제6-2호, 에코데이지, 디케이프로젝트제사차, 피에스에이뷰티테크사모투자합자회사, 뷰티테크유한회사, 신광교테라제일차, PT.MERITZ KORINDO INSURANCE, 메리츠-바이오디자이너스투자조합1호, JR전문투자형사모부동산투자신탁9-1호1종[재간접형], 씨엘공모주전문투자형사모투자신탁1호, BKPL사모13호(IPO펀드), 타이거대체선순위대출일반사모부동산투자신탁1호(1종), KCGI코리아증권자투자신탁1호[채권]C-2, KCGI차이나증권투자신탁[주식]종류CI, 썬앤트리공모주일반사모투자신탁1호, 메리츠일반사모부동산투자신탁19호, 하이즈에셋IPO일반사모투자신탁2호, JB 공모주 전문투자형 사모투자신탁 제3호, PTR미국NASDAQ100코어전문투자형사모투자신탁1호, 파인스트리트아시아인프라일반사모특별자산투자신탁1-2호, 케이클라비스공모주일반사모증권투자신탁제2호, 트리니티유니콘공모주일반사모투자신탁1호, 알파선순위대출일반사모부동산투자신탁1호, 트러스타공모주일반사모1호, 트러스타공모주일반사모4호, SARAM4.0 일반사모투자신탁 제1호 CLASS I, SARAM4.0 엔터프라이즈일반사모투자신탁 C-S, 벨에포크오퍼튜니티M1제1호, 브이아이MF일반사모증권투자신탁1호[채권], 키움프런티어일반사모증권투자신탁제20호[채권], 한강국내일반사모혼합자산투자신탁1호, 메리츠일반사모부동산투자신탁31호, 메리츠캐피탈㈜, 아이트러스트일반사모증권투자신탁3호, 두나미스하이일드일반사모투자신탁제1호, 멜론공모주일반사모투자신탁1호, 브레인코스닥벤처일반사모2호C-I, 머큐리코스닥벤처일반사모증권투자신탁제2호, 글로벌원코스닥벤처일반사모투자신탁1호, W코스닥벤처(M)일반사모투자신탁제2호, IPARTNERS Prime 전문투자형 사모투자신탁10호(모펀드), IPARTNERS Prime 전문투자형 사모투자신탁10호 C(자펀드), 타이거대체전문투자형사모부동산투자신탁31호[재간접형], 엘엑스 LQ Ⅰ 전문투자형사모투자신탁1호, 블리츠하이일드MGreen일반사모투자신탁2호, 모루장인IPO일반사모투자신탁제2호, 문채이스Galilei공모주하이일드일반사모투자신탁1호, 타이거대체공모주전문투자형사모투자신탁17호, APEX하이일드공모주일반사모투자신탁1호, 케이핀공모주일반사모투자신탁제2호, 루트엔글로벌하이일드일반사모투자신탁제3호, 제이피전문투자형사모혼합자산투자신탁12호, 루트엔밸류업일반사모투자신탁제1호, 프라핏Reach-Rich공모주플러스일반사모투자신탁, W코스닥벤처(M)일반사모투자신탁제4호, 아이트러스트Active하이일드일반사모증권투자신탁6호, KAAM하이일드일반사모증권투자신탁제2호, APEX코스닥벤처일반사모투자신탁1호, 칸서스공모주일반사모투자신탁(혼합자산), 프라핏Reach-Rich하이일드일반사모투자신탁제3호, 엘엑스 LQ Ⅲ 코스닥벤처전문투자형사모투자신탁1호A, 베스타스일반사모부동산투자신탁제69-2호(재간접형), 두나미스공모주일반사모투자신탁제2호, 아이트러스트ActiveIPO일반사모투자신탁5호, 코레이트공모주M일반사모증권투자신탁1호, 제이피일반사모투자신탁14호, 한국채권스마트하이일드일반사모투자신탁1호[채권혼합], KAAM Multi Strategy 일반사모투자신탁제2호, 람다메자닌포커스일반사모투자신탁제1호, W하이일드공모주일반사모투자신탁3호, 케이에스하이일드일반사모투자신탁제2호, 페어웨이공모주일반사모투자신탁1호, 엘엑스 IPO Opportunity 일반사모투자신탁2호, 더글로벌일반사모투자신탁4호, 혁신IB플랜A공모주일반사모투자신탁, 문채이스RICH공모주일반사모투자신탁제1호, SH IPO일반사모투자신탁제1호(적격), 원에이츠공모주일반사모투자신탁제1호, 문채이스RICH재간접형공모주일반사모투자신탁제1호, 지투지공모주기관전용사모투자합자회사, 한국대안투자스마트교육일반사모투자1호, INMARK영국일반사모부동산투자신탁제19-1호, 제네시스북미업스트림기업1호 사모투자합자회사, 제네시스업스트림유한회사, GM Presidio, LLC, Presidio Co-Investors A LLC, Southlake Indiana LLC, Southlake Mall, 마일스톤인도일반사모부동산투자유한회사, 삼천리미드스트림일반사모투자신탁제8호[특별자산], 이지스미국일반사모부동산투자신탁401호, AIP에너지인프라일반사모특별자산투자신탁3호, 유진글로벌일반사모부동산투자신탁1호, Lyric REIT LLC, Lyric Joint Venture LLC, Lyric Property Owner LLC, 스프랏글로벌신재생일반사모투자신탁제1호, 마일스톤일반사모부동산투자신탁15호, 마일스톤센트럴일반사모투자신탁, 키파스코스닥벤처일반사모투자신탁제1호, 마일스톤일반사모부동산투자신탁16호, 마일스톤하버이스트일반사모투자신탁, 삼천리미드스트림전문투자형사모투자신탁제9호, 스틱유진스타사모투자합자회사, 스틱유진스타홀딩스, 마데이라제1호사모투자합자회사, 에이아이파트너스업스트림일반투자형사모특별자산투자신탁2호, 제네시스북미업스트림기업2호사모투자합자회사, Genesis Upstream 2 LLC, 엑셀시아캔디엑스사모투자합자회사, 캔디엑스홀딩스, 사우스레이크제일차, 엠씨비에이치제일차, 메이플베이, 쥐피아이제육차, 해유동제이차, 시그너스제이차, 메리밀라노, 에스엘티신화, 케이에스엘제일차, 그래스랜즈제이차, 지엠더원, 케이에스엘제이차, 비엔나로즈, 지엠뉴욕제일차, 세인트루이스, 쥐피아이제십오차, 에코그란데, 쥐피아이제십칠차, 스카이캐슬제일차, 쥐피아이제십구차, 엠성내동제일차, 에이치디비에이제삼차, 서초테라스힐제일차, 에스코퍼제일차, 카탈리스트제이차, 지에이치불당제일차, 프로젝트쌍촌, 그레이트역삼제일차, 헤리스빌제일차, 카발리제일차, 그레이트대치제일차, 스마트합천제일차, 용산프로젝트제일차, 코스모조이, 감마스토리제일차, 스타크제일차, 트리스제일차, 미디어그로쓰캐피탈제1호, 제이디울산제일차, 장암주택개발, 나이스선화제이차, 에스엘티뉴욕제일차, 스마트논현제일차, 쥐피아이제이십삼차, 쥐피아이제이십차, 그레이트왕산제삼차, 나이스수성제일차, 세교테라, 나이스수표제이차, 비크블루제오차, 그레이트울산역제일차, 더퍼스트지엠제삼십이차, 그레이트인덕원제일차, 에스엘티파주, 지에스제오차, 에이아이에스독일제일차, 학산캐슬제일차, 네오라온, 네오아이디티, 그레이트평택고덕제일차, 비크블루제육차, 유포리아제칠차, 마운트아크로, 제이에코컴퍼니, 광주농성제일차, 엠비에스제일차, 올타임하이, 뉴라이징레드, 마인드유틸리티, 제로포자양제일차, 부민메트로, 업라이징블루, 업라이징레드, 스마트플러스제삼차, 가라사니제칠차, 스마트피에프제일차, 리브라제일차, 에스엘티괴정, 마운트시티스케이프, 로즈힐스제일차, 메릴랜드, 콜롬비아, 엠티제이제일차, 암스트롱, 마인드스탠스, 그레이트신광교제일차, 쌍령파크제일차, 에코시그니처, 여주삼교제일차, 루미너스양주제일차, 티에스알와이일차, 에스엘티장항중채제일차, 카스타드제일차, 플루아이제일차, 에코컨티넨탈, 스마트오산양산제일차, 칼디아제일차, 아몬드골드, 유포리아제구차, 유포리아제십차, 밸류스타제일차, 나인문제일차, 엠제이베스트제일차, 그레이트엠디제일차, 프로젝트갈매, 에스엘티안산제일차, 에스엘티안산제이차, 에너지인프라제일차, 피아민트제이차, 피아민트제일차, 유포리아제십일차, 메리츠오토제구차유동화전문회사, 메리츠오토제십차유동화전문회사, 메리츠오토제십일차유동화전문회사

관계기업
한국투자항공기펀드5호, 한국투자항공기펀드6호, 메리츠일반사모부동산투자신탁8호, 엠플러스스카이일반사모투자신탁4호, 흥국플라이트일반사모10호, 흥국플라이트일반사모11호, 에이아이파트너스에너지인프라일반1호, 흥국플라이트일반사모12호, 흥국플라이트일반사모13호, 마스턴유럽일반사모부동산투자신탁5호, 마스턴유럽일반사모부동산투자신탁10호, 칸서스부산기장일반사모부동산투자신탁제2호, 라이언 JCGI Blue Pre-IPO 일반사모투자신탁제3호 C-I, APEX Post IPO 일반사모투자신탁1호C-I, 마이다스글로벌DEBT일반사모부동산투자신탁제6호, 브이엠에너지하이일드일반사모투자신탁, 아시아그로쓰제1호사모투자합자회사, 글로벌바이오투자조합, 제네시스북미파워기업1호, 공평십오십육피에프브이, 오에스티파트너스, 힉스프론티어, 티케이빌드, 메리츠디에스신기술투자조합, 충무로피에프브이, 다온종합건설, 아틸라인프라제일호사모투자합자회사, 갈매피에프브이, 송강산업개발, 대산이엔지산업건설, 넥스트브이시티피에프브이, 트리플스페이스, 메리츠킹고신기술금융조합제1호, 메리츠-케이클라비스신기술조합제1호, 마스턴제116호강남프리미어피에프브이, 안성성은물류피에프브이, 디엠메탈, 한다리츠, 메리츠골든에그신기술금융조합제1호, 에스알산업, 신촌이칠개발피에프브이, 엔에이치-메리츠컨텐츠제1호신기술조합, 대훈파트너스, 제이큐, 한양-메리츠신기술사업투자조합1호, 흥영산업개발주식회사, 더퍼스트포르테2, 케이아이청평피에프브이, 부울경물류프로젝트금융투자, 한강에코테크개발, 준금건설, 김해대동스마트로지스틱스, 케이알서초, 코스모스, 메리츠에셋원신기술금융조합제1호, 동탄트리플스페이스, 펜타스톤-더레오하이테크신기술투자조합1호, 메리츠엔에이치헬스케어제1호, 메리츠SNP신기술금융조합제1호, 에스티씨엘, 무한도시개발, 메리츠-GCI시스템반도체펀드1호, 아산배방복합개발피에프브이, 김해대동그린스마트로지스틱스, 제이씨인슈어런스플랫폼제1호사모투자합자회사, 구리아이타워피에프브이, 씨엔엠파트너스, 메리츠-DS신기술투자조합제1호, 이스트청라, 대신에코에너지제1호사모투자합자회사, 삼일디엔씨, 메리츠알파뷰신기술금융조합제3호, 어센트-메리츠신기술금융조합제1호, 엔에이치-메리츠하이테크신기술투자조합, 지엠디태우개발, 어센트-메리츠신기술금융조합제2호, 리사이클링1호신기술투자조합, 더엘원, 메리츠-수성글로벌바이오제1호, 메리츠-포워드신기술금융조합제1호, 브릿지폴-나이스벤처투자조합1호, 포워드-메리츠글로벌바이오신기술금융조합제1호, 메리츠-GCI시스템반도체펀드2호, 칼립스-메리츠신기술사업투자조합제1호, 메리츠-제이비신기술금융조합제1호, 메리츠-시몬느신기술금융조합제1호, 유니온홀딩스, 평택제이첨단복합산업단지, 현대유퍼스트일반사모부동산투자신탁32호, AIP EURO GREEN일반사모부동산신탁7호, NH Presidio Investments LLC, Edelweiss Alternative Solutions Trust, 신한AIM부동산일반사모투자신탁제22-A호, PT. Wampu Electric Power, 어라운드공모주일반사모투자신탁제1호, 아미쿠스공모주일반사모투자신탁제1호C-F, 싸이토젠, NH Mission Creek Investments, LLC, 케이에이아이-디아이 히든태그 조합, 성남고등제일풍경채일반사모부동산투자신탁제1호, 킹고바이오그로스제3호투자조합, 키움로지스틱스일반사모부동산투자신탁제4호, 케이클라비스 신기술조합 제24호, KCGI베트남증권투자신탁[주식혼합], 트러스톤CVD일반사모증권1호

25-2 당기 및 전기 중 특수관계자와의 주요 거래내용은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
특수관계자명
수 익
비 용

배당금수익
수수료수익
기타수익
지급임차료
기타비용

종속기업
메리츠화재해상보험㈜
5,300
25,530
-
321
341

메리츠증권㈜
337,028
28,638
956
-
14

메리츠자산운용㈜(주1)
3,000
11
-
-
-

메리츠캐피탈㈜
-
1,928
246
-
-

메리츠대체투자운용㈜
-
20
-
-
-

합 계
345,328
56,127
1,202
321
355

(주1) 당기 중 보유지분 매각으로 인하여 특수관계자에서 제외되었습니다.

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
특수관계자명
수 익
비 용

배당금수익
수수료수익
기타수익
지급임차료
기타비용

종속기업
메리츠화재해상보험㈜
44,624
24,939
-
259
197

메리츠증권㈜
44,101
28,015
1,000
-
26

메리츠자산운용㈜
-
34
-
-
-

메리츠캐피탈㈜
-
1,524
311
-
1

메리츠대체투자운용㈜
-
24
-
-
-

합 계
88,725
54,536
1,311
259
224

25-3 당기말 및 전기말 현재 특수관계자와의 주요 채권ㆍ채무내역은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
특수관계자명
채 권
채 무

예치금
기타채권
기타부채

종속기업
메리츠화재해상보험㈜
-
2,156
1,775

메리츠증권㈜
11,407
2,242
-

메리츠캐피탈㈜
-
6,831
82

합 계
11,407
11,229
1,857

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
특수관계자명
채 권
채 무

예치금
기타채권
기타부채

종속기업
메리츠화재해상보험㈜
-
489
1,712

메리츠증권㈜
43,937
1,517
-

메리츠캐피탈㈜
-
4,695
300

합 계
43,937
6,701
2,012

또한, 당사는 메리츠증권㈜가 발행한 신종자본증권을 당기말 및 전기말 현재 각각 224,454백만원 및 212,907백만원, 메리츠화재해상보험㈜가 발행한 신종자본증권을당기말 및 전기말 현재 각각 96,918백만원 및 92,701백만원을 보유하고 있으며, 기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 계상하고 있습니다.

25-4 당기 중 특수관계자에 대한 출자 및 회수내역은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
특수관계자명
출 자
회 수

종속기업
메리츠화재해상보험㈜
377
-

메리츠증권㈜
275,526
-

합 계
275,903
-

25-5 당기말 및 전기말 현재 당사가 특수관계자에게 제공하는 지급보증내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

특수관계자명
구 분
당기말
전기말

한도금액
실행금액
한도금액
실행금액

메리츠캐피탈㈜
금융보증계약
1,000,000
510,000
800,000
800,000

25-6 당기 및 전기 중 주요 경영진에 대한 보상 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

단기종업원급여
2,853
1,993

퇴직급여
595
565

합 계
3,448
2,558

26. 현금흐름표26-1 당기 및 전기 중 현금의 유입과 유출이 없는 거래의 주요 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

사채할인발행차금
1,311
1,137

사용권자산 변동
968
106

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익
11,448
(34,239)

순확정급여부채의 재측정요소
202
199

자기주식 취득 미지급금
192
-

자기주식 소각
300,067
149,841

주식의 포괄적 교환
2,536,054
-

매각예정비유동자산 대체
-
12,205

26-2 당기 및 전기 중 재무활동에서 생기는 부채의 변동은 다음과 같습니다.

<당기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
재무활동으로 인한 현금흐름
비현금변동(주1)
기 말

신 규
상 환

기업어음
-
250,000
-
-
250,000

전자단기사채
-
730,000
(730,000)
-
-

사채
1,027,472
27
(40,000)
1,310
988,809

리스부채
1,891
847
(730)
61
2,069

(주1) 비현금변동은 사채할인발행차금 및 리스부채할인차금 상각액과 신규계약 등에 따른 리스부채 변동액입니다.

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
기 초
재무활동으로 인한 현금흐름
비현금변동(주1)
기 말

신 규
상 환

사채
678,609
548,077
(200,000)
786
1,027,472

리스부채
2,429
-
(684)
146
1,891

(주1) 비현금변동은 사채할인발행차금 및 리스부채할인차금 상각액과 신규계약 등에 따른 리스부채 변동액입니다.

27. 우발부채 및 약정사항계류중인 소송사건당기말 현재 당사가 원고 또는 피고로 계류중인 소송사건은 없습니다.

28. 금융상품의 공정가치28-1 당기말 및 전기말 현재 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

금융자산

현금및예치금
132,682
132,682
196,395
196,395

당기손익-공정가치측정금융자산
-
-
349,454
349,454

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
321,372
321,372
305,608
305,608

상각후원가측정대출채권및수취채권
14,869
14,869
6,678
6,678

합 계
468,923
468,923
858,135
858,135

금융부채

차입금
250,000
250,000
-
-

사채
988,809
996,331
1,027,472
1,008,327

기타금융부채
41,603
41,603
30,073
30,073

합 계
1,280,412
1,287,934
1,057,545
1,038,400

상기의 공정가치 추정에 사용된 방법 및 가정은 다음과 같습니다.가. 현금및예치금과 기타금융부채는 잔여만기가 단기이므로 장부금액이 공정가치와 유사하며, 상각후원가측정대출채권및수취채권은 취득일이나 발행일의 시장상황과 보고기간종료일 현재 시장상황에 유의적인 차이가 없으므로 장부금액을 공정가치로 계상하였습니다.나. 차입부채는 DCF법에 의하여 미래 약정현금흐름에 사채의 유통금리를 활용한 적절한 할인율로 할인하여 공정가치를 산출하였습니다.다. 당기손익-공정가치측정금융자산 중 활성시장에서 거래되는 유가증권의 경우 공시되는 가격을 사용하여 공정가치를 산출하였으며, 파생상품의 경우 Hull-White모형,DCF모형 등에 의하여 공정가치를 산출하였습니다.

라. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산은 Hull-White모형, LSMC(Least Square Monte Carlo) Simulation, Lonstaff-Schwartz 회귀분석 방법 등에 의하여 미래 약정현금흐름에 대한 채권의 공정가치와 Call option의 공정가치를 산출하였습니다.

28-2 당기말 및 전기말 현재 금융상품의 공정가치 서열체계는 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
수준별 공정가치
합 계

수준 1
수준 2
수준 3

금융자산

현금및예치금
-
132,682
-
132,682

당기손익-공정가치측정금융자산
-
-
-
-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
-
-
321,372
321,372

상각후원가측정대출채권및수취채권
-
-
14,869
14,869

합 계
-
132,682
336,241
468,923

금융부채

차입금
-
250,000
-
250,000

사채
-
996,331
-
996,331

기타금융부채
-
-
41,603
41,603

합 계
-
1,246,331
41,603
1,287,934

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
수준별 공정가치
합 계

수준 1
수준 2
수준 3

금융자산

현금및예치금
-
196,395
-
196,395

당기손익-공정가치측정금융자산
-
349,454
-
349,454

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
-
-
305,608
305,608

상각후원가측정대출채권및수취채권
-
-
6,678
6,678

합 계
-
545,849
312,286
858,135

금융부채

사채
-
1,008,327
-
1,008,327

기타금융부채
-
-
30,073
30,073

합 계
-
1,008,327
30,073
1,038,400

28-3 당기말 및 전기말 현재 재무상태표에 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 공정가치, 가치평가기법, 공정가치측정에 사용된 투입변수와 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수는 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
공정가치
가치평가기법
투입변수
유의적이지만 관측불가능 투입변수

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

신종자본증권
321,372
Hull-White모형, LSMC Simulation, Lonstaff-Schwartz회귀분석 방법
종목별 발행정보, 기준금리, 할인율 등
기준금리, 할인율 등

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
공정가치
가치평가기법
투입변수
유의적이지만 관측불가능 투입변수

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

신종자본증권
305,608
Hull-White모형, LSMC Simulation, Lonstaff-Schwartz회귀분석 방법
종목별 발행정보, 기준금리, 할인율 등
기준금리, 할인율 등

28-4 당기 및 전기 중 재무상태표에 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
파생상품자산
기타포괄손익-공정가치측정금융자산

기초
305,608
11,166
200,192

총손익
당기손익
-
3,056
-

기타포괄손익
15,764
-
(44,584)

매입/발행
-
-
150,000

매도/결제
-
(14,222)
-

기말
321,372
-
305,608

28-5 재무상태표에 공정가치로 측정하는 금융상품 중 수준 3으로 분류된 항목의 당기손익은 당기에는 발생하지 않았으며, 전기 중 발생한 개별항목은 다음과같습니다.

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
총손익 중 당기손익 인식액
보고기간말 보유 금융상품 관련 당기손익 인식액

당기손익-공정가치측정금융상품평가손익
3,056
-

28-6 전기 중 금융상품의 이연 거래일 평가손익의 변동내역은 다음과 같습니다.

<전기>
(단위 : 백만원)

구 분
자 산

기초
387

당기손익으로 인식한 금액
(387)

기말
-

28-7 금융상품의 범주별 분류28-7-1 당기말 및 전기말 현재 각 금융자산과 금융부채의 범주별 장부금액은 다음과같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
당기손익-공정가치측정금융자산
기타포괄손익-공정가치측정금융자산
상각후원가측정금융자산
상각후원가측정금융부채
합 계

금융자산

현금및예치금
-
-
132,682
-
132,682

당기손익-공정가치측정금융자산
-
-
-
-
-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
-
321,372
-
-
321,372

상각후원가측정대출채권및수취채권
-
-
14,869
-
14,869

합 계
-
321,372
147,551
-
468,923

금융부채

차입금
-
-
-
250,000
250,000

사채
-
-
-
988,809
988,809

기타금융부채
-
-
-
41,603
41,603

합 계
-
-
-
1,280,412
1,280,412

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
당기손익-공정가치측정금융자산
기타포괄손익-공정가치측정금융자산
상각후원가측정금융자산
상각후원가측정금융부채
합 계

금융자산

현금및예치금
-
-
196,395
-
196,395

당기손익-공정가치측정금융자산
349,454
-
-
-
349,454

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
-
305,608
-
-
305,608

상각후원가측정대출채권및수취채권
-
-
6,678
-
6,678

합 계
349,454
305,608
203,073
-
858,135

금융부채

사채
-
-
-
1,027,472
1,027,472

기타금융부채
-
-
-
30,073
30,073

합 계
-
-
-
1,057,545
1,057,545

28-7-2 당기 및 전기 중 각 금융자산과 금융부채의 범주별 손익은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당 기
전 기

당기손익-공정가치측정금융자산
평가이익
-
2,257

처분이익
4,573
6,939

이자수익
3,075
2,628

처분손실
-
(203)

합 계
7,648
11,621

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
배당수익
18,000
13,944

합 계
18,000
13,944

상각후원가측정금융자산
이자수익
6,820
1,726

합 계
6,820
1,726

상각후원가측정금융부채
이자비용
(53,029)
(23,326)

합 계
(53,029)
(23,326)

29. 위험관리29-1 위험관리의 개요당사는 경제환경 변화에 능동적인 대처를 하기 위하여 제반 리스크를 신용위험, 시장위험, 유동성위험으로 분류하고 있으며, 위험관리를 위해 리스크관리위원회와 그룹리스크협의회 및 독립적으로 리스크관리부서를 운영하고 있습니다.29-2 유형별 위험관리29-2-1 신용위험관리

신용위험은 채무자의 부도, 거래상대방의 계약불이행, 신용악화 등으로 인하여 발생할 수 있는 잠재적인 경제적 손실 위험을 말합니다. 당사는 신용위험과 관련된 투자를 적극적으로 운용하고 있지 않고, 주로 은행 등의 기관에 예치하고 있습니다.

29-2-1-1 당기말 및 전기말 현재 신용위험의 최대노출정도는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

현금및예치금
132,682
196,395

상각후원가측정대출채권 및 수취채권
14,869
6,678

합 계
147,551
203,073

29-2-1-2 당사의 추가적인 신용위험 고려사항으로는 당기말 현재 난외계정에 메리츠캐피탈㈜에 대한 지급보증 실행금액 510,000백만원이 존재합니다.

29-2-1-3 당기말 및 전기말 현재 상각후원가측정대출채권 및 수취채권의 연체 및 손상여부에 따른 구분은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

연체 및 손상되지 않은 채권
14,922
6,699

현재가치할인차금
(53)
(21)

합 계
14,869
6,678

29-2-2 시장위험관리

시장위험은 주가, 환율, 금리 및 상품가격 등 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장위험관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면, 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는것입니다. 보고기간말 현재 당사가 중요하게 노출되어 있는 시장위험은 금리위험입니다.

당사는 정기적인 위험량 측정 및 모니터링를 통해 금리 기간구조 및 변동성 변화에 따른 위험을 관리, 통제하고 있습니다.

29-2-3 유동성위험관리유동성위험은 자금의 조달, 운영상의 만기 불일치 또는 급격한 자금유출 등으로 인하여 지불의무를 이행하지 못하거나 또는 시장가격보다 높게 차입 조달하거나 낮게 여유자금을 투자운용하는 위험을 의미합니다. 당사는 유동성위험의 관리를 위하여 현금성 자산의 보유비중과 유동성 부채의 만기구조 등을 모니터링하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 금융자산과 금융부채의 잔존계약 만기별 금액은 다음과 같습니다.

<당기말>
(단위 : 백만원)

구 분
1년이내
1년초과3년이내
3년초과
합 계

금융자산

현금및예치금
132,682
-
-
132,682

당기손익-공정가치측정금융자산
-
-
-
-

상각후원가측정대출채권및수취채권
14,232
690
-
14,922

합 계
146,914
690
-
147,604

금융부채

차입금
250,000
-
-
250,000

사채
636,000
332,000
22,000
990,000

기타금융부채
27,521
14,198
32
41,751

합 계
913,521
346,198
22,032
1,281,751

난외

약정 등(주1)
510,000
-
-
510,000

(주1) 지급보증과 관련하여 실행되지 않은 한도는 490,000백만원입니다.

<전기말>
(단위 : 백만원)

구 분
1년이내
1년초과3년이내
3년초과
합 계

금융자산

현금및예치금
196,395
-
-
196,395

당기손익-공정가치측정금융자산
349,454
-
-
349,454

상각후원가측정대출채권및수취채권
6,247
-
452
6,699

합 계
552,096
-
452
552,548

금융부채

사채
40,000
898,000
92,000
1,030,000

기타금융부채
14,716
14,276
1,216
30,208

합 계
54,716
912,276
93,216
1,060,208

난외

약정 등(주1)
800,000
-
-
800,000

(주1) 지급보증과 관련하여 실행되지 않은 한도는 50,000백만원입니다.

29-2-4 자본위험관리자본위험 관리는 회사의 자본건전성을 유지하고, 주주 및 이해관계자에게 이익을 제공할 수 있는 능력을 보유하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 당사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있습니다.당기말 및 전기말 현재 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당기말
전기말

부채(A)
1,285,286
1,067,427

자기자본(B)
3,534,551
1,616,089

부채비율(A/B)
36.36%
66.05%

6. 배당에 관한 사항

가. 배당에 관한 사항
당사는 2022.11.21. 전자공시시스템 - 수시공시의무관련사항(공정공시)를 통해 당사의 향후 중기 주주환원 정책에 대해 공시하였습니다. - 목 적 :메리츠증권과 메리츠화재의 완전 자회사 편입에 따른 중기 주주환원 정책 수립과 관련한 시장의 예측가능성 제고- 내 용 :·2023 회계연도부터 통합될 메리츠금융지주의 배당 및 자사주 매입 소각을 포함한 총 주주환원율은 연결기준 당기순이익의 50%를 원칙으로 함·이는 각사의 최근 3개년 주주환원율 평균(지주 27.6%, 화재 39.7%, 증권 39.3%) 수준을 상회함·이와 같은 적극적인 주주환원정책은 중기적으로 지속할 예정임·단, 주식의 저평가가 심화되는 경우, 원칙을 상회할 수 있음·단, 법률과 규정에 제한이 있거나, 감독당국의 규제가 있을 경우, 원칙을 하회할 수 있음- 주주환원 정책에 따른 이행사항 (자기주식 매입 및 소각) 관련 세부내역은 자기주식취득 신탁계약 체결 결정에 관한 주요사항 보고서 및 자기주식 소각결정 공시등을 참고하여 주시기 바랍니다.
<기타 정관에서 정한 제한 사항 등>

규 정

내 용

정 관

제8조 (주식 및 주권의 종류)

① 이 회사가 발행할 주식의 종류는 기명식 보통주식과 기명식 종류주식으로 한다.

② 회사가 발행하는 종류주식은 이익배당에 관한 우선주식, 의결권 배제 또는 제한에 관한 주식, 상환주식, 전환주식 및 이들의 전부 또는 일부를 혼합한 주식으로 한하고, 각 종류주식의 발행주식의 수는 발행주식총수의 2분의 1 범위내로 하고 각 종류주식의 발행주식수의 합은 발행주식총수의 2분의 1 범위내로 한다.

※ 정관 제9조 ~ 9조의7(종류주식의 수와 내용) 관련 배당의 내용 및 제한 참고

제15조 (신주의 배당기산일)

이 회사가 유상증자, 무상증자 또는 주식배당에 의하여 신주를 발행하는 경우 신주에 대한 이익의 배당에 관하여는 신주를 발행한 때가 속하는 사업연도의 직전 사업연도 말에 발행된 것으로 본다.

제59조 (이익금의 처분)

이 회사는 매사업연도의 처분 전 이익잉여금을 다음과 같이 처분한다.

1. 이익준비금

2. 기타의 법정준비금

3. 배당금

4. 임의적립금

5. 기타의 이익잉여금 처분액

제60조 (이익배당)

① 이익의 배당은 금전, 주식 및 기타의 재산으로 할 수 있다.

② 제1항의 배당은 매 결산기말 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 지급한다.

제61조 (분기배당)

① 이 회사는 사업연도 개시일 부터 3월, 6월, 9월 말일을 기준일로 하여 이사회 결의로써 금전으로 이익을 배당할 수 있다.

② 제1항의 분기배당은 이사회 결의로 하되, 분기배당의 구체적인 방법ㆍ한도 등에 대해서는 상법 및 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 등 관련법령에서 정하는 바에 따른다.

③ 사업연도 개시일 이후 제1항의 각 기준일 이전에 신주를 발행한 경우(유상증자, 준비금의 자본전입, 주식배당, 전환사채의 전환청구, 신주인수권부사채의 신주인수권 행사, 주식매수선택권의 행사의 경우를 포함한다)에는 분기배당에 관해서는 당해 신주는 직전 사업연도 말에 발행된 것으로 본다.

④ 분기배당을 할 때에는 제9조 및 9조의1에서 9조의 7까지의 종류주식에 대하여는 당해 종류주식의 발행 시에 별도의 정함을 한 경우에는 이에 의하고 그러지 아니한 경우에는 보통주식과 동일한 배당률을 적용한다.

제62조 (배당금지급청구권의 소멸시효)

① 배당금의 지급청구권은 5년간 이를 행사하지 아니하면 소멸시효가 완성한다.

② 제1항의 시효의 완성으로 인한 배당금은 이 회사에 귀속한다

나. 주요배당지표

구 분
주식의 종류
당기
전기
전전기

제14기
제13기
제12기

주당액면가액(원)
500
500
500

(연결)당기순이익(백만원)
2,041,749
1,060,498
789,222

(별도)당기순이익(백만원)
359,820
108,070
219,801

(연결)주당순이익(원)
11,020
8,406
5,932

현금배당금총액(백만원)
448,334
12,720
26,406

주식배당금총액(백만원)
-
-
-

(연결)현금배당성향(%)
22
1.2
3.3

현금배당수익률(%)
보통주
4.1
0.3
0.5

-
-
-
-

주식배당수익률(%)
보통주
-
-
-

-
-
-
-

주당 현금배당금(원)
보통주
2,360
105
210

-
-
-
-

주당 주식배당(주)
보통주
-
-
-

-
-
-
-

- (연결)당기순이익은 지배기업 소유주지분 기준 당기순이익임.- (연결)주당순이익 : 한국채택국제회계기준 제1033호에 따라 산출되었음.- (연결)현금배당성향 : 지배기업 소유주지분 기준 당기순이익에 대한 현금배당총액의 비율임.

- 당기(제14기) 배당 사항은 2024.3.22일 정기주주총회에서 최종 승인(확정)될 예정임.- 제12기(전전기) 및 제13기(전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1104호에 따른 당기순이익임.

다. 과거 배당 이력

(단위: 회, %)

연속 배당횟수
평균 배당수익률

분기(중간)배당
결산배당
최근 3년간
최근 5년간

-
12
1.6
3.6

7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항

7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적

[지분증권의 발행 등과 관련된 사항]

가. 증자(감자)현황

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 원, 주)

주식발행(감소)일자
발행(감소)형태
발행(감소)한 주식의 내용

종류
수량
주당액면가액
주당발행(감소)가액
비고

2023.02.01
-
보통주
46,672,948
500
27,132
-

2023.04.05
-
보통주
36,629,088
500
27,132

※ 상기 발행사항은 메리츠화재, 메리츠증권과의 주식교환에 따른 신주발행사항을 기재하였으며 주당 발행가액은 주당 교환가액을 기재하였음※ 공시대상기간 (5사업연도) 중 증자 및 감자에 관한 사항은 없음. 단, 다음 자기주식(이익) 소각에 관한 사항 참고

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 원, 주)

주식발행(감소)일자
발행(감소)형태
발행(감소)한 주식의 내용

종류
수량
소각액

2020.05.29
자기주식(이익) 소각
보통주
6,213,020
70,336,237,150

2022.03.11
자기주식(이익) 소각
보통주
2,960,000
49,904,384,750

2022.06.23
자기주식(이익) 소각
보통주
2,213,000
49,939,213,100

2022.09.06
자기주식(이익) 소각
보통주
1,266,472
49,997,424,250

2023.03.31
자기주식(이익) 소각
보통주
2,656,000
99,945,061,700

2023.11.30
자기주식(이익) 소각
보통주
4,845,744
200,121,974,650

나. 채무증권 발행실적

나-1. 채무증권 발행실적

(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 백만원, %)

발행회사
증권종류
발행방법
발행일자
권면(전자등록)총액
이자율
평가등급(평가기관)
만기일
상환여부
주관회사

메리츠금융지주
신종자본증권
공모
2024.02.22
200,000
5.80
A+ (한신평,나이스신평)
2054.02.22
N
신한투자증권,NH투자증권

메리츠금융지주
기업어음증권
사모
2023.04.25
50,000
4.05
A1 (한신평,나이스신평)
2024.03.29
N
-

메리츠금융지주
기업어음증권
사모
2023.08.02
200,000
4.42
A1 (한신평,나이스신평)
2024.03.29
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.01.06
5,000
4.81
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.01.05
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.01.06
5,000
4.81
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.01.05
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.01.10
5,000
4.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.01.09
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.01.10
5,000
4.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.01.09
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.01.13
5,000
4.61
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.01.12
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.01.13
5,000
4.61
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.01.12
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.03.14
5,000
4.18
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.03.12
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.03.14
5,000
4.18
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.03.12
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.03.27
5,000
4.11
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.03.25
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.03.27
5,000
4.11
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.03.25
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
Y
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
Y
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
Y
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
Y
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.21
5,000
4.31
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.02.21
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.22
5,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.14
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.22
5,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.14
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.22
5,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.14
Y
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.22
5,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.14
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.22
5,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.14
Y
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.22
5,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.14
Y
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.22
5,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.14
Y
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.22
5,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.14
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.22
5,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.14
Y
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.22
5,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.14
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.22
5,000
4.17
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.05
Y
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.06.22
5,000
4.17
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.05
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.09.14
5,000
4.45
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.03.15
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.09.14
5,000
4.45
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.03.15
Y
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.11.16
5,000
4.76
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.07
N
-

메리츠증권
기업어음증권
사모
2023.11.16
5,000
4.76
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.02
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.31
570
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.06
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.30
122
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.29
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.30
666
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.03
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.28
100
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.27
385
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.31
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.24
100
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.07
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.24
300
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.24
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.30
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.23
300
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.22
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.23
1,002
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.24
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.22
300
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.19
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.22
100
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.20
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.20
100
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.27
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.20
210
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.16
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.20
376
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.24
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.17
150
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.17
400
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.17
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.17
105
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.15
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.17
39,800
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.23
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.16
100
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.16
1,301
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.20
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.15
110
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.17
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.13
206
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.24
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.10
231
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.10
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.10
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.16
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.09
100
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.10
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.09
1,670
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.15
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.08
100
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.07
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.08
910
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.06
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.07
10,000
3.86
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.13
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.06
129
3.67
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.02
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.06
100
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.03
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.03
220
3.71
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.10
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.03
240
3.67
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.01
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.03
520
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.03
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.02
320
3.71
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.09
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.02
300
3.67
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.10
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.03.02
1,888
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.17
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.02.24
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.02.24
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.02.17
34,600
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.02.10
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.02.10
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.02.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.01.27
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.17
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.01.18
24,700
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.01.16
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.01.18
32,900
4.10
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.12
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.01.13
50,000
3.50
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.01.13
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.01.12
10,000
4.11
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.07
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.01.10
50,000
3.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.14
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.30
612
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.06
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.30
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.28
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.29
110
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.05
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.28
150
3.85
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.30
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.28
261
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.29
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.23
420
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.28
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.22
362
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.19
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.21
261
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.21
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.20
100
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.27
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.20
100
3.85
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.18
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.20
100
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.19
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.19
200
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.26
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.19
299
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.19
100
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.23
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.16
150
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.16
331
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.30
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.16
43,800
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.17
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.16
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.17
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.15
200
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.21
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.14
100
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.11
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.14
260
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.08
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.12
100
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.16
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.09
100
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.15
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.09
550
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.12
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.08
352
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.09
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.05
200
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.16
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.02
420
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.31
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.02
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.01
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.01
125
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.08
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.01
200
3.85
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.30
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.06.01
352
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.03
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.31
239
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.07
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.31
300
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.29
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.31
200
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.30
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.30
200
3.85
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.07
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.30
100
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.02
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.30
670
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.01
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.26
400
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.26
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.25
351
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.31
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.24
100
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.23
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.24
500
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.30
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.23
200
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.30
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.23
228
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.19
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.22
250
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.26
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.19
100
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.02
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.19
500
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.25
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.19
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.19
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.18
349
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.17
200
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.16
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.17
100
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.23
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.17
42,400
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.14
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.16
105
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.15
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.15
100
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.22
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.15
400
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.18
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.15
100
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.12
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.11
345
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.10
100
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.10
150
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.16
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.09
113
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.08
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.09
225
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.15
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.08
265
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.19
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.08
250
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.03
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.08
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.05
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.04
140
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.11
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.04
280
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.02
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.04
340
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.05
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.03
200
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.09
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.03
200
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.30
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.05.02
255
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.08
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.28
600
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.04
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.28
300
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.26
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.27
520
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.25
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.26
100
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.02
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.25
232
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.26
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.25
100
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.02
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.24
100
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.28
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.24
115
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.08
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.21
200
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.27
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.21
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.26
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.20
625
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.19
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.19
220
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.18
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.18
100
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.25
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.18
100
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.24
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.18
100
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.17
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.17
510
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.17
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.17
31,500
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.21
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.17
40,100
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.15
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.14
100
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.20
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.13
200
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.19
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.13
349
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.17
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.12
109
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.08
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.10
105
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.14
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.07
101
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.21
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.07
470
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.08
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.07
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.13
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.06
256
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.03
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.06
347
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.03
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.03
101
3.85
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.10
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.03
100
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.06
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.04.03
659
3.65
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.26
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.27
500
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.05
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.26
252
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.04
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.26
500
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.23
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.25
361
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.04
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.22
100
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.06
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.22
130
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.23
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.22
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.04
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.21
150
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.12.20
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.21
270
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.20
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.20
202
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.20
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.20
100
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.18
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.18
299
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.17
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.18
700
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.20
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.18
41,100
3.85
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.12.15
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.15
50,000
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.22
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.15
500
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.21
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.15
508
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.19
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.14
130
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.20
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.14
100,000
3.91
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.11
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.13
100
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.18
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.11
1,550
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.15
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.11
1,500
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.22
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.08
598
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.13
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.08
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.12.05
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.06
130
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.04
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.05
101
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.11
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.04
500
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.19
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.04
150
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.19
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.04
50,000
3.79
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.04
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.04
50,000
3.79
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.01
100
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.18
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.01
595
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.30
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.09.01
20,000
3.96
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.04
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.31
165
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.06
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.31
150
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.02
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.30
130
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.30
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.29
100
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.02
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.28
700
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.04
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.28
100
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.01
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.28
150
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.25
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.25
1,035
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.25
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.25
30,000
3.88
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.25
70,000
3.88
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.31
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.25
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.30
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.24
400
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.23
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.23
130
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.23
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.23
30,000
4.06
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.22
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.23
20,000
4.06
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.22
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.23
20,000
3.91
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.23
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.23
30,000
3.91
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.21
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.21
200
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.18
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.21
250
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.18
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.18
399
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.25
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.18
200
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.16
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.18
360
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.17
150
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.18
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.17
303
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.23
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.17
21,500
3.85
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.21
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.16
530
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.25
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.14
150
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.11
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.11
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.11
1,000
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.10
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.10
365
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.08
121
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.16
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.08
130
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.14
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.08
130
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.04
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.07
460
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.11
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.04
400
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.04
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.04
261
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.10
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.03
200
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.01
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.03
365
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.01
1,000
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.31
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.08.01
550
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.07
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.31
150
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.28
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.31
560
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.04
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.28
250
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.11
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.28
417
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.28
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.28
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.01
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.27
600
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.31
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.25
120
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.21
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.24
1,085
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.21
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.20
100
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.18
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.19
200
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.25
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.18
600
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.18
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.18
120
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.17
200
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.17
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.17
150
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.17
31,500
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.28
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.17
49,300
3.85
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.14
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.14
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.21
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.14
150
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.18
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.14
363
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.07
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.11
426
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.14
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.07
300
3.85
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.07
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.07
682
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.04
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.06
100
3.85
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.11
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.04
100
3.85
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.03
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.04
420
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2025.07.18
N
교보·한양증권

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.07.03
300
3.85
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2025.07.18
N
교보·한양증권

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.29
1,000
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2026.04.14
N
교보·하나·한양증권

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.29
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2025.04.21
N
교보증권

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.28
880
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2026.05.12
N
신한투자증권

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.27
10,000
4.01
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2025.06.09
N
교보·한양증권

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.27
1,316
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2025.06.09
N
교보·한양증권

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.27
650
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2026.07.14
N
한양증권

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.26
240
4.10
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2025.09.19
N
교보·상상인·하나증권

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.26
50,000
4.76
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2026.09.18
N
교보증권

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.26
60,000
4.76
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.10
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.26
668
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.09
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.26
30,000
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.03
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.26
30,000
4.01
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.03
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.22
5,000
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.13
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.22
102
4.10
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.13
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.22
100
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.04
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.22
634
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.06
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.21
100,000
4.71
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.02
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.21
10,000
3.96
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.04
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.21
50,000
3.96
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.04
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.21
470
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.05
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.20
700
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.04
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.20
730
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.13
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.19
100
4.05
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.20
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.19
100
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.12
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.19
220
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.18
22,500
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.13
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.18
300
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.13
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.18
350
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.15
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.15
500
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.28
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.15
310
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.07
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.14
130
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.29
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.13
330
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.10
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.12
120
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.02.02
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.11
350
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.11
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.08
102
4.10
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.08
300
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.08
410
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.07
100
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.07
112
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.02
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.06
100
4.10
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.02.06
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.06
610
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.04
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.06
999
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.04
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.05
200
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.30
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.05
200
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.28
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.04
191
4.05
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.28
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.04
400
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.01.30
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.04
508
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.28
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.01
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.19
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.01
400
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.19
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.12.01
100,000
4.71
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.30
170
4.10
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.03
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.30
260
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.29
360
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.25
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.28
200
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.27
388
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.27
350
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.24
200
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.24
650
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.13
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.23
100
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.10
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.23
50,000
4.16
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.12
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.23
5,000
4.16
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.28
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.22
130
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.02.16
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.21
400
4.05
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.16
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.21
100
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.26
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.21
100,000
4.71
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.30
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.20
325
4.05
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.02
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.20
1,250
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.28
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.20
150
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.30
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.17
10,000
4.10
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.02.20
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.17
300
4.05
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.20
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.17
650
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.20
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.17
45,300
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.20
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.17
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.20
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.17
10,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.20
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.16
100,000
4.21
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.16
204
4.05
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.18
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.16
465
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.18
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.15
400
4.10
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.15
200
4.05
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.15
130
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.03
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.15
10,000
4.21
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.02
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.14
100
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.19
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.14
10,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.03
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.13
650
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.02.16
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.13
10,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.16
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.10
100
4.10
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.20
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.10
250
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.02.16
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.10
100,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.02.20
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.09
700
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.19
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.09
10,000
4.76
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.02.23
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.09
100,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.27
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.08
230
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.27
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.08
10,000
4.76
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.27
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.08
10,000
4.76
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.03
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.08
10,000
4.76
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.02.23
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.08
50,000
4.76
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.23
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.08
50,000
4.76
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.23
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.06
500
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.14
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.06
250
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.07
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.03
30,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.27
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.03
30,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.02
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.03
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.14
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.02
100
3.80
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.30
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.02
100,000
4.71
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.30
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.01
330
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.06
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.11.01
100,000
4.71
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.31
290
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.31
800
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.31
10,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.30
150
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.30
200
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.08
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.27
150
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.07
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.26
281
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.03.27
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.26
255
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.26
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.25
200
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.25
130
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.13
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.24
200
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.23
100
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.23
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.23
280
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.23
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.23
10,000
4.56
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.16
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.20
122
4.05
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.21
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.20
400
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.21
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.20
660
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.21
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.20
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.21
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.19
702
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.03
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.19
200
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.03
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.18
650
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.04
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.18
130
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.04.20
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.17
100
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2024.01.08
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.17
38,100
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.10
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.17
39,700
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.11.03
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.16
300
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.15
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.13
1,580
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.06.15
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.12
20,000
4.46
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.13
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.11
100
3.95
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.04
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.11
280
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.10.04
N
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.11
10,000
4.46
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.10
200
4.05
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.30
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.10
50,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.13
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.10
50,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.06
50,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.06
961
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.10
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.06
40,000
3.60
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.10
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.05
240
4.05
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.05.19
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.05
138
3.75
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.07.26
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.05
50,000
4.26
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.11
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.05
50,000
4.25
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.17
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.04
100
4.00
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.04
650
3.90
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.08.24
Y
-

메리츠증권
전자단기사채
사모
2023.10.04
254
3.70
A1 (한기평,한신평,나이스신평)
2023.09.01
Y
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.01.18
110,000
4.72
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.08.04
Y
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.01.18
40,000
4.79
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.08.04
Y
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.04.14
220,000
4.54
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.07.04
Y
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.04.20
40,000
4.35
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.07.07
Y
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.05.12
90,000
4.46
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.07.07
Y
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.06.09
150,000
4.53
AA-(한신평, 나이스신평)
2024.01.26
N
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.06.09
50,000
4.46
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.10.31
N
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.07.14
50,000
4.81
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.09.08
Y
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.09.20
70,000
4.79
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.07.17
Y
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.09.20
30,000
4.93
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.07.17
Y
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.11.10
210,000
5.00
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.04.21
Y
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.11.23
100,000
4.65
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.10.20
N
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.11.23
240,000
4.74
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.07.10
Y
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.12.14
100,000
4.32
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.05.10
Y
-

메리츠증권
회사채
공모
2023.12.14
50,000
4.38
AA-(한신평, 나이스신평)
2023.11.10
N
-

사우스레이크제일차
기업어음증권
사모
2023.02.24
1,900
4.23
A1(한신평, 나이스신평)
2023.03.10
Y
-

사우스레이크제일차
기업어음증권
사모
2023.03.10
73,000
4.65
A1(한신평, 나이스신평)
2023.06.09
Y
-

엠씨비에이치제일차
전자단기사채
사모
2023.02.03
51,000
4.73
A1(한기평, 나이스신평)
2023.04.03
Y
-

엠씨비에이치제일차
기업어음증권
사모
2023.03.31
3,100
4.95
A1(한기평, 나이스신평)
2023.11.03
Y
-

그래스랜즈제이차
전자단기사채
사모
2023.02.13
10,200
4.33
A1(한신평, 한기평)
2023.03.13
Y
-

그래스랜즈제이차
전자단기사채
사모
2023.03.13
10,200
4.43
A1(한신평, 한기평)
2023.04.13
Y
-

지엠더원
기업어음증권
사모
2023.01.04
30,000
6.90
A1(한신평, 한기평)
2023.07.04
Y
-

지엠더원
기업어음증권
사모
2023.01.04
87,600
6.90
A1(한신평, 한기평)
2023.11.06
Y
-

지엠더원
기업어음증권
사모
2023.02.24
61,000
6.90
A1(한신평, 한기평)
2023.06.02
Y
-

지엠더원
기업어음증권
사모
2023.02.27
14,400
4.45
A1(한신평, 한기평)
2023.07.04
Y
-

지엠더원
전자단기사채
사모
2023.01.04
83,700
6.55
A1(한신평, 한기평)
2023.04.04
Y
-

지엠더원
전자단기사채
사모
2023.01.05
41,000
6.55
A1(한신평, 한기평)
2023.04.05
Y
-

지엠더원
전자단기사채
사모
2023.03.02
43,500
7.55
A1(한신평, 한기평)
2023.04.04
Y
-

비엔나로즈
전자단기사채
사모
2023.01.13
20,300
5.53
A1(한기평, 나이스신평)
2023.04.13
Y
-

비엔나로즈
기업어음증권
사모
2023.01.20
51,500
5.35
A1(한기평, 나이스신평)
2023.07.20
Y
-

비엔나로즈
기업어음증권
사모
2023.02.28
40,300
4.70
A1(한기평, 나이스신평)
2023.10.12
Y
-

에스엘티논현
전자단기사채
사모
2023.03.24
25,200
4.23
A1(한신평, 한기평)
2023.05.24
Y
-

엠스퀘어클라우드
전자단기사채
사모
2023.01.13
128,320
5.33
A1(한신평, 나이스신평)
2023.03.13
Y
-

엠스퀘어클라우드
전자단기사채
사모
2023.03.13
128,320
4.35
A1(한신평, 나이스신평)
2023.04.13
Y
-

에스엘티양주
전자단기사채
사모
2023.02.17
65,380
4.23
A1(한기평, 나이스신평)
2023.05.17
Y
-

에스엘티양주
전자단기사채
사모
2023.03.17
5,600
4.40
A1(한기평, 나이스신평)
2023.05.17
Y
-

지엠뉴욕제일차
기업어음증권
사모
2023.01.27
35,600
5.00
A1(한신평, 한기평)
2023.04.28
Y
-

지엠뉴욕제일차
기업어음증권
사모
2023.02.07
83,900
4.70
A1(한신평, 한기평)
2023.08.07
Y
-

지엠뉴욕제일차
기업어음증권
사모
2023.02.24
18,400
4.33
A1(한신평, 한기평)
2023.05.29
Y
-

지엠뉴욕제일차
기업어음증권
사모
2023.03.07
13,700
4.55
A1(한신평, 한기평)
2023.07.10
Y
-

제이에스엠제일차
전자단기사채
사모
2023.01.02
17,500
6.80
A1(한신평, 나이스신평)
2023.02.02
Y
-

제이에스엠제일차
전자단기사채
사모
2023.02.02
46,200
4.63
A1(한신평, 나이스신평)
2023.04.11
Y
-

세인트루이스
전자단기사채
사모
2023.02.17
10,800
4.23
A1(한신평, 한기평)
2023.05.17
Y
-

쥐피아이제십오차
기업어음증권
사모
2023.02.24
43,000
4.45
A1(한신평, 한기평)
2023.08.24
Y
-

쥐피아이제십오차
기업어음증권
사모
2023.03.29
54,800
4.85
A1(한신평, 한기평)
2023.08.24
Y
-

쥐피아이제십오차
전자단기사채
사모
2023.02.24
24,900
4.33
A1(한신평, 한기평)
2023.05.24
Y
-

광명하안티아모
전자단기사채
사모
2023.03.03
13,200
4.33
A1(한신평, 나이스신평)
2023.06.02
Y
-

쥐피아이제십칠차
기업어음증권
사모
2023.01.18
1,500
5.23
A1(한신평, 나이스신평)
2023.02.06
Y
-

쥐피아이제십칠차
전자단기사채
사모
2023.02.06
15,300
4.58
A1(한신평, 나이스신평)
2023.05.04
Y
-

쥐피아이제십칠차
전자단기사채
사모
2023.02.16
1,500
4.35
A1(한신평, 나이스신평)
2023.05.04
Y
-

쥐피아이제십구차
기업어음증권
사모
2023.01.27
14,500
5.18
A1(한신평, 한기평)
2023.06.30
Y
-

엠성내동제일차
전자단기사채
사모
2023.01.27
8,000
4.85
A1(한신평, 나이스신평)
2023.03.28
Y
-

엠성내동제일차
전자단기사채
사모
2023.03.28
8,000
4.55
A1(한신평, 나이스신평)
2023.06.28
Y
-

에이치디비에이제삼차
전자단기사채
사모
2023.01.09
27,500
5.03
A1(한기평, 나이스신평)
2023.01.30
Y
-

에이치디비에이제삼차
전자단기사채
사모
2023.01.30
73,500
4.85
A1(한기평, 나이스신평)
2023.04.28
Y
-

서초테라스힐제일차
전자단기사채
사모
2023.01.10
35,000
5.53
A1(한기평, 나이스신평)
2023.04.19
Y
-

서초테라스힐제일차
전자단기사채
사모
2023.01.18
48,300
5.13
A1(한기평, 나이스신평)
2023.04.19
Y
-

서초테라스힐제일차
전자단기사채
사모
2023.03.09
55,000
4.58
A1(한기평, 나이스신평)
2023.09.08
Y
-

에스코퍼제일차
기업어음증권
사모
2023.02.03
7,200
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.03
Y
-

엠오산제일차
전자단기사채
사모
2023.01.25
10,000
4.85
A1(한신평, 나이스신평)
2023.03.24
Y
-

엠오산제일차
기업어음증권
사모
2023.03.24
8,000
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2023.09.25
Y
-

지에이치불당제일차
기업어음증권
사모
2023.01.17
2,900
5.15
A1(한기평, 나이스신평)
2023.03.17
Y
-

지에이치불당제일차
기업어음증권
사모
2023.02.17
800
4.15
A1(한기평, 나이스신평)
2023.03.17
Y
-

지에이치불당제일차
기업어음증권
사모
2023.03.17
27,000
4.55
A1(한기평, 나이스신평)
2023.07.17
Y
-

지에이치불당제일차
전자단기사채
사모
2023.03.17
400
4.35
A1(한기평, 나이스신평)
2023.04.17
Y
-

프로젝트쌍촌
전자단기사채
사모
2023.01.13
48,000
5.33
A1(한기평, 나이스신평)
2023.04.13
Y
-

코스모포레
기업어음증권
사모
2023.02.10
20,000
4.33
A1(한신평, 한기평)
2023.05.10
Y
-

코스모그린
전자단기사채
사모
2023.03.13
95,000
4.35
A1(한신평, 한기평)
2023.04.12
Y
-

대구본리제일차
전자단기사채
사모
2023.01.30
20,000
4.85
A1(한기평, 나이스신평)
2023.04.28
Y
-

대구본리제일차
전자단기사채
사모
2023.01.16
31,000
5.15
A1(한기평, 나이스신평)
2023.02.16
Y
-

대구본리제일차
전자단기사채
사모
2023.02.16
31,000
4.23
A1(한기평, 나이스신평)
2023.05.16
Y
-

대구본리제일차
전자단기사채
사모
2023.02.28
40,000
4.33
A1(한기평, 나이스신평)
2023.05.26
Y
-

대구본리제일차
기업어음증권
사모
2023.02.28
30,000
4.45
A1(한기평, 나이스신평)
2023.08.30
Y
-

우연오에스티제일차
전자단기사채
사모
2023.03.02
9,000
4.33
A1(한신평, 나이스신평)
2023.06.02
Y
-

대구본리제이차
전자단기사채
사모
2023.01.30
49,000
4.85
A1(한기평, 나이스신평)
2023.04.28
Y
-

대구본리제이차
전자단기사채
사모
2023.03.29
30,000
4.55
A1(한기평, 나이스신평)
2023.05.30
Y
-

용산프로젝트제일차
전자단기사채
사모
2023.01.19
200,000
5.13
A1(한신평, 한기평, 나이스신평)
2023.02.20
Y
-

용산프로젝트제일차
전자단기사채
사모
2023.02.20
200,000
4.13
A1(한신평, 한기평, 나이스신평)
2023.03.20
Y
-

용산프로젝트제일차
전자단기사채
사모
2023.03.17
100,000
4.43
A1(한신평, 한기평, 나이스신평)
2023.03.20
Y
-

용산프로젝트제일차
전자단기사채
사모
2023.03.20
65,000
4.43
A1(한신평, 한기평, 나이스신평)
2023.06.20
Y
-

용산프로젝트제일차
전자단기사채
사모
2023.03.20
235,000
4.43
A1(한신평, 한기평, 나이스신평)
2023.06.20
Y
-

코스모조이
기업어음증권
사모
2023.01.20
16,800
4.98
A1(한신평, 한기평)
2023.04.20
Y
-

감마스토리제일차
전자단기사채
사모
2023.01.25
37,000
4.85
A1(한신평, 나이스신평)
2023.04.24
Y
-

찰스턴
전자단기사채
사모
2023.02.18
100,000
4.23
A1(한신평, 한기평)
2023.05.18
Y
-

찰스턴
기업어음증권
사모
2023.02.18
120,000
4.23
A1(한신평, 한기평)
2023.05.18
Y
-

제이디울산제일차
전자단기사채
사모
2023.03.08
31,000
4.43
A1(한신평)
2023.06.08
Y
-

제이디울산제일차
전자단기사채
사모
2023.03.08
200
4.43
A1(한신평)
2023.06.08
Y
-

쥐피아이제이십이차
전자단기사채
사모
2023.02.03
22,700
4.73
A1(한신평, 한기평)
2023.04.03
Y
-

나이스선화제이차
전자단기사채
사모
2023.03.06
40,000
4.53
A1(한신평, 한기평)
2023.06.02
Y
-

에스엘티뉴욕제일차
전자단기사채
사모
2023.01.19
139,300
5.23
A1(한기평, 나이스신평)
2023.04.19
Y
-

그레이트왕산제삼차
전자단기사채
사모
2023.02.01
90,000
4.63
A1(한신평, 한기평)
2023.04.03
Y
-

나이스욱수제일차
전자단기사채
사모
2023.01.16
58,800
5.15
A1(한신평, 한기평)
2023.02.16
Y
-

나이스욱수제일차
전자단기사채
사모
2023.02.16
58,800
4.23
A1(한신평, 한기평)
2023.05.16
Y
-

나이스욱수제일차
기업어음증권
사모
2023.02.20
50,000
4.23
A1(한신평, 한기평)
2023.06.20
Y
-

나이스수성제일차
전자단기사채
사모
2023.01.16
6,900
5.15
A1(한신평, 나이스신평)
2023.02.16
Y
-

나이스수성제일차
전자단기사채
사모
2023.02.16
6,900
4.00
A1(한신평, 나이스신평)
2023.02.20
Y
-

나이스수성제일차
전자단기사채
사모
2023.02.20
8,300
4.23
A1(한신평, 나이스신평)
2023.05.19
Y
-

나이스수성제일차
전자단기사채
사모
2023.02.20
1,500
4.23
A1(한신평, 나이스신평)
2023.02.23
Y
-

세교테라
전자단기사채
사모
2023.01.27
33,200
4.85
A1(한신평, 나이스신평)
2023.04.27
Y
-

세교테라
전자단기사채
사모
2023.02.27
200
4.23
A1(한신평, 나이스신평)
2023.04.27
Y
-

세교테라
전자단기사채
사모
2023.03.27
200
4.45
A1(한신평, 나이스신평)
2023.04.27
Y
-

나이스수표제이차
전자단기사채
사모
2023.02.03
80,000
4.63
A1(한신평, 한기평)
2023.04.03
Y
-

비크블루제오차
전자단기사채
사모
2023.01.25
20,000
4.85
A1(한신평, 나이스신평)
2023.02.23
Y
-

비크블루제오차
전자단기사채
사모
2023.02.23
20,000
4.13
A1(한신평, 나이스신평)
2023.03.23
Y
-

비크블루제오차
전자단기사채
사모
2023.03.23
20,000
4.43
A1(한신평, 나이스신평)
2023.05.23
Y
-

그레이트울산역제일차
기업어음증권
사모
2023.03.14
25,000
4.65
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.14
Y
-

더퍼스트지엠제삼십이차
전자단기사채
사모
2023.01.27
13,000
4.85
A1(한신평, 나이스신평)
2023.03.07
Y
-

더퍼스트지엠제삼십이차
전자단기사채
사모
2023.03.27
13,000
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2023.09.27
Y
-

비크블루제팔차
전자단기사채
사모
2023.03.03
20,100
4.33
A1(한기평, 나이스신평)
2023.06.02
Y
-

그레이트인덕원제일차
전자단기사채
사모
2023.03.14
20,000
4.65
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.14
Y
-

에스엘티파주
전자단기사채
사모
2023.03.20
55,000
7.53
A1(한신평, 한기평)
2023.03.30
Y
-

에스엘티파주
전자단기사채
사모
2023.03.30
55,000
4.58
A1(한신평, 한기평)
2023.06.30
Y
-

학산캐슬제일차
전자단기사채
사모
2023.01.06
59,100
5.93
A1(한신평, 나이스신평)
2023.04.06
Y
-

네오라온
전자단기사채
사모
2023.02.08
32,100
4.53
A1(한신평, 한기평)
2023.05.08
Y
-

네오라온
전자단기사채
사모
2023.02.15
4,000
4.33
A1(한신평, 한기평)
2023.05.08
Y
-

네오라온
전자단기사채
사모
2023.03.27
2,600
4.65
A1(한신평, 한기평)
2023.05.08
Y
-

네오아이디티
전자단기사채
사모
2023.02.08
32,100
4.53
A1(한신평, 한기평)
2023.05.08
Y
-

네오아이디티
전자단기사채
사모
2023.02.15
4,000
4.33
A1(한신평, 한기평)
2023.05.08
Y
-

네오아이디티
전자단기사채
사모
2023.03.27
2,600
4.65
A1(한신평, 한기평)
2023.05.08
Y
-

그레이트평택고덕제일차
전자단기사채
사모
2023.03.07
6,900
6.27
A1(한신평, 한기평)
2023.06.07
Y
-

비크블루제육차
전자단기사채
사모
2023.01.26
14,800
4.85
A1(한신평, 나이스신평)
2023.03.27
Y
-

비크블루제육차
전자단기사채
사모
2023.03.27
14,800
4.53
A1(한신평, 나이스신평)
2023.06.26
Y
-

유포리아제칠차
전자단기사채
사모
2023.02.24
102,000
4.23
A1(한신평, 나이스신평)
2023.05.24
Y
-

유포리아제칠차
전자단기사채
사모
2023.03.24
40,000
4.33
A1(한신평, 나이스신평)
2023.04.13
Y
-

제이에코컴퍼니
전자단기사채
사모
2023.02.24
8,000
4.50
A1(한신평, 한기평)
2023.05.24
Y
-

광주농성제일차
전자단기사채
사모
2023.02.23
22,800
4.33
A1(한신평, 나이스신평)
2023.05.23
Y
-

엠비에스제일차
전자단기사채
사모
2023.02.23
56,000
4.33
A1(한신평, 한기평)
2023.05.23
Y
-

올타임하이
전자단기사채
사모
2023.03.16
45,000
4.56
A1(한신평, 나이스신평)
2023.06.16
Y
-

뉴라이징레드
기업어음증권
사모
2023.03.21
10,000
4.63
A1(한신평, 한기평)
2023.09.21
Y
-

뉴라이징레드
기업어음증권
사모
2023.03.21
10,000
4.63
A1(한신평, 한기평)
2023.09.21
Y
-

뉴라이징레드
기업어음증권
사모
2023.03.21
10,000
4.63
A1(한신평, 한기평)
2023.09.21
Y
-

뉴라이징레드
기업어음증권
사모
2023.03.21
4,000
4.63
A1(한신평, 한기평)
2023.09.21
Y
-

마인드유틸리티
전자단기사채
사모
2023.03.29
50,000
4.75
A1(한신평, 한기평)
2023.04.03
Y
-

마인드유틸리티
전자단기사채
사모
2023.03.29
41,800
4.75
A1(한신평, 한기평)
2023.04.03
Y
-

제로포자양제일차
기업어음증권
사모
2023.03.30
43,000
4.78
A1(한기평, 나이스신평)
2023.10.04
Y
-

에스엘티빌리브제이차
전자단기사채
사모
2023.01.20
12,820
4.98
A1(한기평, 나이스신평)
2023.04.20
Y
-

사우스레이크제일차
기업어음증권
사모
2023.06.09
70,000
4.95
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.08
N
-

사우스레이크제일차
전자단기사채
사모
2023.06.09
5,200
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2023.07.10
Y
-

엠씨비에이치제일차
기업어음증권
사모
2023.04.03
52,300
4.93
A1(한기평, 나이스신평)
2023.11.03
Y
-

그래스랜즈제이차
전자단기사채
사모
2023.04.13
10,300
4.45
A1(한신평, 한기평)
2023.05.15
Y
-

그래스랜즈제이차
전자단기사채
사모
2023.05.15
10,300
4.48
A1(한신평, 한기평)
2023.06.15
Y
-

그래스랜즈제이차
전자단기사채
사모
2023.06.15
10,400
4.65
A1(한신평, 한기평)
2023.07.13
Y
-

지엠더원
기업어음증권
사모
2023.04.04
77,300
4.95
A1(한신평, 한기평)
2023.10.04
Y
-

지엠더원
기업어음증권
사모
2023.04.05
42,400
4.95
A1(한신평, 한기평)
2023.10.04
Y
-

지엠더원
전자단기사채
사모
2023.05.24
105,600
4.63
A1(한신평, 한기평)
2023.08.24
Y
-

지엠더원
전자단기사채
사모
2023.05.30
31,600
4.78
A1(한신평, 한기평)
2023.08.30
Y
-

비엔나로즈
전자단기사채
사모
2023.04.13
20,400
4.65
A1(한기평, 나이스신평)
2023.07.13
Y
-

에스엘티양주
전자단기사채
사모
2023.05.17
50,000
4.43
A1(한기평, 나이스신평)
2023.08.17
Y
-

에스엘티양주
전자단기사채
사모
2023.05.17
19,510
4.43
A1(한기평, 나이스신평)
2023.08.17
Y
-

지엠뉴욕제일차
전자단기사채
사모
2023.04.28
45,900
4.55
A1(한신평, 한기평)
2023.07.10
Y
-

지엠뉴욕제일차
전자단기사채
사모
2023.05.30
17,900
4.63
A1(한신평, 한기평)
2023.07.10
Y
-

에스엘티빌리브제이차
전자단기사채
사모
2023.04.20
12,820
4.45
A1(한기평, 나이스신평)
2023.05.19
Y
-

에스엘티빌리브제이차
전자단기사채
사모
2023.05.19
12,830
4.43
A1(한기평, 나이스신평)
2023.07.26
Y
-

제이에스엠제일차
전자단기사채
사모
2023.04.11
37,700
4.58
A1(한신평, 나이스신평)
2023.09.11
Y
-

세인트루이스
전자단기사채
사모
2023.05.17
10,800
4.43
A1(한신평, 한기평)
2023.08.17
Y
-

쥐피아이제십오차
전자단기사채
사모
2023.05.24
19,500
4.63
A1(한신평, 한기평)
2023.08.24
Y
-

쥐피아이제십오차
전자단기사채
사모
2023.06.01
150
4.63
A1(한신평, 한기평)
2023.08.24
Y
-

광명하안티아모
전자단기사채
사모
2023.06.02
13,200
4.53
A1(한신평, 나이스신평)
2023.09.01
Y
-

쥐피아이제십칠차
전자단기사채
사모
2023.05.04
17,100
4.63
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.04
Y
-

쥐피아이제십칠차
전자단기사채
사모
2023.05.19
800
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.04
Y
-

쥐피아이제십칠차
전자단기사채
사모
2023.06.16
300
4.85
A1(한신평, 나이스신평)
2023.07.04
Y
-

스카이캐슬제일차
기업어음증권
사모
2023.04.03
92,300
4.85
A1(한신평, 나이스신평)
2023.07.07
Y
-

쥐피아이제십구차
기업어음증권
사모
2023.06.30
106,200
4.85
A1(한신평, 한기평)
2023.07.07
Y
-

엠성내동제일차
기업어음증권
사모
2023.06.28
8,000
5.15
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.26
N
-

에이치디비에이제삼차
기업어음증권
사모
2023.04.28
75,300
4.57
A1(한기평, 나이스신평)
2023.10.31
Y
-

서초테라스힐제일차
전자단기사채
사모
2023.04.19
83,300
4.55
A1(한기평, 나이스신평)
2023.09.08
Y
-

지에이치불당제일차
전자단기사채
사모
2023.04.17
3,000
4.45
A1(한기평, 나이스신평)
2023.07.17
Y
-

지에이치불당제일차
전자단기사채
사모
2023.04.17
1,800
4.55
A1(한기평, 나이스신평)
2023.07.17
Y
-

프로젝트쌍촌
전자단기사채
사모
2023.04.13
48,000
4.05
A1(한기평, 나이스신평)
2023.04.21
Y
-

프로젝트쌍촌
기업어음증권
사모
2023.04.21
48,300
4.58
A1(한기평, 나이스신평)
2023.10.20
Y
-

코스모포레
기업어음증권
사모
2023.05.10
20,000
4.43
A1(한신평, 한기평)
2023.07.10
Y
-

코스모그린
전자단기사채
사모
2023.04.12
95,000
4.35
A1(한신평, 한기평)
2023.05.10
Y
-

코스모그린
기업어음증권
사모
2023.05.10
74,000
4.58
A1(한신평, 한기평)
2023.11.10
Y
-

코스모그린
전자단기사채
사모
2023.05.10
32,000
4.43
A1(한신평, 한기평)
2023.07.10
Y
-

용산프로젝트제일차
전자단기사채
사모
2023.06.20
50,000
4.45
A1(한신평, 한기평, 나이스신평)
2023.07.20
Y
-

용산프로젝트제일차
전자단기사채
사모
2023.06.20
20,000
4.55
A1(한신평, 한기평, 나이스신평)
2023.09.20
Y
-

용산프로젝트제일차
전자단기사채
사모
2023.06.20
130,000
4.55
A1(한신평, 한기평, 나이스신평)
2023.09.20
Y
-

코스모조이
전자단기사채
사모
2023.04.20
16,800
4.45
A1(한신평, 한기평)
2023.07.19
Y
-

감마스토리제일차
전자단기사채
사모
2023.04.24
37,000
4.38
A1(한신평, 나이스신평)
2023.06.22
Y
-

감마스토리제일차
기업어음증권
사모
2023.06.22
57,000
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.22
Y
-

제이디울산제일차
전자단기사채
사모
2023.06.08
34,800
4.53
A1(한신평)
2023.09.08
Y
-

제이디울산제일차
전자단기사채
사모
2023.06.08
200
4.53
A1(한신평)
2023.09.08
Y
-

쥐피아이제이십이차
전자단기사채
사모
2023.04.03
23,200
4.75
A1(한신평, 한기평)
2023.06.16
Y
-

쥐피아이제이십이차
전자단기사채
사모
2023.06.16
22,800
4.75
A1(한신평, 한기평)
2023.08.16
Y
-

나이스선화제이차
전자단기사채
사모
2023.06.02
40,000
4.53
A1(한신평, 한기평)
2023.08.02
Y
-

에스엘티뉴욕제일차
전자단기사채
사모
2023.04.19
140,300
4.55
A1(한기평, 나이스신평)
2023.06.19
Y
-

에스엘티뉴욕제일차
전자단기사채
사모
2023.06.19
70,000
4.83
A1(한기평, 나이스신평)
2023.09.19
Y
-

에스엘티뉴욕제일차
기업어음증권
사모
2023.06.19
73,000
4.93
A1(한기평, 나이스신평)
2023.12.20
Y
-

그레이트왕산제삼차
기업어음증권
사모
2023.04.03
90,200
4.72
A1(한신평, 한기평)
2023.10.04
Y
-

나이스욱수제일차
전자단기사채
사모
2023.05.16
58,800
4.45
A1(한신평, 한기평)
2023.08.16
Y
-

나이스수성제일차
전자단기사채
사모
2023.05.19
9,100
4.43
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.18
Y
-

세교테라
기업어음증권
사모
2023.04.27
33,700
4.58
A1(한신평, 나이스신평)
2023.10.27
Y
-

세교테라
전자단기사채
사모
2023.05.26
300
4.43
A1(한신평, 나이스신평)
2023.06.27
Y
-

세교테라
전자단기사채
사모
2023.06.27
800
4.53
A1(한신평, 나이스신평)
2023.07.27
Y
-

나이스수표제이차
전자단기사채
사모
2023.04.03
80,000
4.45
A1(한신평, 한기평)
2023.05.04
Y
-

나이스수표제이차
전자단기사채
사모
2023.05.04
80,910
4.43
A1(한신평, 한기평)
2023.08.04
Y
-

학산캐슬제일차
전자단기사채
사모
2023.04.06
60,600
4.53
A1(한신평, 나이스신평)
2023.07.06
Y
-

네오라온
전자단기사채
사모
2023.05.08
43,100
4.63
A1(한신평, 한기평)
2023.08.08
Y
-

네오라온
전자단기사채
사모
2023.05.24
2,400
4.65
A1(한신평, 한기평)
2023.08.08
Y
-

네오아이디티
전자단기사채
사모
2023.05.08
43,100
4.63
A1(한신평, 한기평)
2023.08.08
Y
-

네오아이디티
전자단기사채
사모
2023.05.24
2,400
4.65
A1(한신평, 한기평)
2023.08.08
Y
-

그레이트평택고덕제일차
전자단기사채
사모
2023.06.07
13,100
4.53
A1(한신평, 한기평)
2023.09.07
Y
-

비크블루제육차
전자단기사채
사모
2023.06.26
11,600
4.63
A1(한신평, 나이스신평)
2023.09.26
Y
-

유포리아제칠차
전자단기사채
사모
2023.05.24
7,000
4.30
A1(한신평, 나이스신평)
2023.06.14
Y
-

유포리아제칠차
전자단기사채
사모
2023.05.24
91,500
4.55
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.24
Y
-

제이에코컴퍼니
기업어음증권
사모
2023.05.24
8,000
4.68
A1(한신평, 한기평)
2023.11.24
Y
-

광주농성제일차
전자단기사채
사모
2023.05.23
22,800
4.53
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.23
Y
-

엠비에스제일차
전자단기사채
사모
2023.05.23
56,000
4.53
A1(한신평, 한기평)
2023.08.23
Y
-

마인드유틸리티
기업어음증권
사모
2023.04.03
91,400
4.93
A1(한신평, 한기평)
2023.10.04
Y
-

부민메트로
기업어음증권
사모
2023.04.28
75,500
4.57
A1(한신평, 나이스신평)
2023.10.30
Y
-

업라이징블루
기업어음증권
사모
2023.04.28
30,200
4.57
A1(한신평, 나이스신평)
2023.10.30
Y
-

스마트플러스제삼차
기업어음증권
사모
2023.05.11
19,000
4.60
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.13
Y
-

가라사니제칠차
전자단기사채
사모
2023.05.23
150,000
4.55
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.23
Y
-

스마트피에프제일차
전자단기사채
사모
2023.05.09
19,500
4.45
A1(한기평)
2023.08.09
Y
-

리브라제일차
전자단기사채
사모
2023.06.19
27,800
4.85
A1(한신평, 한기평)
2023.08.21
Y
-

리브라제일차
전자단기사채
사모
2023.06.19
34,500
4.85
A1(한신평, 한기평)
2023.07.19
Y
-

에스엘티괴정
전자단기사채
사모
2023.06.02
12,000
4.53
A1(한신평, 한기평)
2023.09.01
Y
-

마운트시티스케이프
전자단기사채
사모
2023.06.15
135,000
4.45
A1(한신평, 한기평)
2023.07.17
Y
-

로즈힐스제일차
전자단기사채
사모
2023.06.23
24,000
4.55
A1(한신평, 한기평)
2023.08.23
Y
-

메릴랜드
기업어음증권
사모
2023.06.30
35,700
4.85
A1(한신평, 한기평)
2023.12.04
Y
-

메릴랜드
기업어음증권
사모
2023.06.30
30,000
4.85
A1(한신평, 한기평)
2023.12.04
Y
-

콜롬비아
전자단기사채
사모
2023.06.30
93,400
4.85
A1(한신평, 한기평)
2023.12.04
Y
-

엠티제이제일차
전자단기사채
사모
2023.06.30
110,800
4.55
A1(한신평, 한기평)
2023.08.30
Y
-

사우스레이크제일차
기업어음증권
사모
2023.07.10
5,200
4.55
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.10
Y
-

사우스레이크제일차
기업어음증권
사모
2023.08.10
5,200
5.10
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.08
N
-

사우스레이크제일차
전자단기사채
사모
2023.08.23
4,800
4.65
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.22
Y
-

그래스랜즈제이차
전자단기사채
사모
2023.07.13
10,500
4.55
A1(한신평, 한기평)
2023.08.14
Y
-

그래스랜즈제이차
전자단기사채
사모
2023.08.14
10,500
4.50
A1(한신평, 한기평)
2023.09.13
Y
-

그래스랜즈제이차
전자단기사채
사모
2023.09.13
10,500
4.45
A1(한신평, 한기평)
2023.10.13
Y
-

지엠더원
기업어음증권
사모
2023.07.04
44,200
5.15
A1(한신평, 한기평)
2024.02.05
Y
-

지엠더원
전자단기사채
사모
2023.08.24
108,000
4.65
A1(한신평, 한기평)
2023.11.24
Y
-

지엠더원
전자단기사채
사모
2023.08.30
44,500
4.65
A1(한신평, 한기평)
2023.11.24
Y
-

비엔나로즈
전자단기사채
사모
2023.07.13
18,800
4.73
A1(한기평, 나이스신평)
2023.10.13
Y
-

비엔나로즈
기업어음증권
사모
2023.07.20
52,800
5.05
A1(한기평, 나이스신평)
2024.01.19
N
-

지엠뉴욕제일차
기업어음증권
사모
2023.07.07
25,000
5.05
A1(한신평, 한기평)
2024.01.10
N
-

지엠뉴욕제일차
기업어음증권
사모
2023.07.10
20,000
5.05
A1(한신평, 한기평)
2024.01.10
N
-

지엠뉴욕제일차
기업어음증권
사모
2023.08.07
100,000
5.15
A1(한신평, 한기평)
2024.03.07
N
-

지엠뉴욕제일차
기업어음증권
사모
2023.09.07
75,000
4.95
A1(한신평, 한기평)
2024.01.10
N
-

지엠뉴욕제일차
전자단기사채
사모
2023.07.07
30,000
4.75
A1(한신평, 한기평)
2023.10.06
Y
-

쥐피아이제십오차
전자단기사채
사모
2023.08.24
13,800
4.60
A1(한신평, 한기평)
2023.11.24
Y
-

쥐피아이제십오차
기업어음증권
사모
2023.08.24
89,000
5.05
A1(한신평, 한기평)
2024.01.24
N
-

쥐피아이제십오차
전자단기사채
사모
2023.09.25
3,000
4.65
A1(한신평, 한기평)
2023.10.25
Y
-

쥐피아이제십칠차
전자단기사채
사모
2023.07.18
300
4.55
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.04
Y
-

쥐피아이제십칠차
기업어음증권
사모
2023.08.04
19,300
5.15
A1(한신평, 나이스신평)
2024.02.05
N
-

쥐피아이제십칠차
전자단기사채
사모
2023.08.21
600
4.20
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.24
Y
-

쥐피아이제십칠차
기업어음증권
사모
2023.09.14
200
5.15
A1(한신평, 나이스신평)
2024.02.05
N
-

스카이캐슬제일차
기업어음증권
사모
2023.07.04
92,200
4.90
A1(한신평, 나이스신평)
2023.12.04
Y
-

스카이캐슬제일차
기업어음증권
사모
2023.07.04
800
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2023.10.12
Y
-

쥐피아이제십구차
전자단기사채
사모
2023.07.07
110,000
4.85
A1(한신평, 한기평)
2023.11.07
Y
-

쥐피아이제십구차
전자단기사채
사모
2023.07.07
500
4.85
A1(한신평, 한기평)
2023.11.07
Y
-

쥐피아이제십구차
전자단기사채
사모
2023.07.10
12,000
4.85
A1(한신평, 한기평)
2023.11.07
Y
-

에스코퍼제일차
기업어음증권
사모
2023.08.03
7,300
7.85
A1(한신평, 나이스신평)
2024.02.05
N
-

용산프로젝트제일차
기업어음증권
사모
2023.09.20
102,000
4.75
A1(한신평, 한기평, 나이스신평)
2024.01.22
N
-

용산프로젝트제일차
전자단기사채
사모
2023.09.20
48,000
4.45
A1(한신평, 한기평, 나이스신평)
2023.10.06
Y
-

에스엘티뉴욕제일차
전자단기사채
사모
2023.09.19
50,000
4.55
A1(한기평, 나이스신평)
2023.10.20
Y
-

에스엘티뉴욕제일차
기업어음증권
사모
2023.09.19
20,000
4.95
A1(한기평, 나이스신평)
2024.01.22
N
-

나이스수성제일차
전자단기사채
사모
2023.08.18
10,000
4.55
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.17
Y
-

세교테라
전자단기사채
사모
2023.07.27
1,700
4.45
A1(한신평, 나이스신평)
2023.08.25
Y
-

세교테라
전자단기사채
사모
2023.08.25
1,900
4.40
A1(한신평, 나이스신평)
2023.09.27
Y
-

세교테라
전자단기사채
사모
2023.09.27
2,400
4.55
A1(한신평, 나이스신평)
2023.10.27
Y
-

네오라온
전자단기사채
사모
2023.08.08
45,900
4.65
A1(한신평, 한기평)
2023.11.08
Y
-

네오아이디티
전자단기사채
사모
2023.08.08
45,900
4.65
A1(한신평, 한기평)
2023.11.08
Y
-

비크블루제육차
전자단기사채
사모
2023.09.26
11,600
4.63
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.27
Y
-

유포리아제칠차
전자단기사채
사모
2023.08.24
78,800
4.45
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.24
Y
-

뉴라이징레드
기업어음증권
사모
2023.09.21
10,000
4.93
A1(한신평, 한기평)
2024.03.21
N
-

뉴라이징레드
기업어음증권
사모
2023.09.21
10,000
4.93
A1(한신평, 한기평)
2024.03.21
N
-

뉴라이징레드
기업어음증권
사모
2023.09.21
10,000
4.93
A1(한신평, 한기평)
2024.03.21
N
-

뉴라이징레드
기업어음증권
사모
2023.09.21
4,000
4.93
A1(한신평, 한기평)
2024.03.21
N
-

가라사니제칠차
전자단기사채
사모
2023.08.23
40,000
4.45
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.23
Y
-

가라사니제칠차
기업어음증권
사모
2023.08.23
110,000
4.85
A1(한신평, 나이스신평)
2024.02.23
N
-

스마트피에프제일차
전자단기사채
사모
2023.08.09
19,500
4.43
A1(한기평)
2023.11.09
Y
-

리브라제일차
전자단기사채
사모
2023.07.19
34,800
4.45
A1(한신평, 한기평)
2023.08.21
Y
-

리브라제일차
기업어음증권
사모
2023.08.21
29,400
2.45
A1(한신평, 한기평)
2024.02.19
N
-

에스엘티괴정
기업어음증권
사모
2023.09.01
12,000
4.85
A1(한신평, 한기평)
2024.02.29
N
-

마운트시티스케이프
전자단기사채
사모
2023.07.17
120,000
4.55
A1(한신평, 한기평)
2023.10.16
Y
-

마운트시티스케이프
기업어음증권
사모
2023.07.17
25,000
4.83
A1(한신평, 한기평)
2024.01.15
N
-

로즈힐스제일차
기업어음증권
사모
2023.08.23
24,000
4.85
A1(한신평, 한기평)
2024.02.23
N
-

엠티제이제일차
전자단기사채
사모
2023.08.30
10,000
4.45
A1(한신평, 한기평)
2023.11.30
Y
-

엠티제이제일차
기업어음증권
사모
2023.08.30
100,800
4.85
A1(한신평, 한기평)
2024.02.29
N
-

암스트롱
전자단기사채
사모
2023.08.07
40,000
4.43
A1(한신평, 한기평)
2023.11.07
Y
-

암스트롱
전자단기사채
사모
2023.07.07
60,000
4.65
A1(한신평, 한기평)
2023.10.06
Y
-

암스트롱
기업어음증권
사모
2023.09.07
70,000
4.73
A1(한신평, 한기평)
2024.01.08
N
-

암스트롱
기업어음증권
사모
2023.08.07
30,000
4.83
A1(한신평, 한기평)
2024.01.08
N
-

마인드스탠스
전자단기사채
사모
2023.07.14
73,000
4.55
A1(한신평, 나이스신평)
2023.10.13
Y
-

마인드스탠스
기업어음증권
사모
2023.07.14
60,000
4.83
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.15
N
-

그레이트신광교제일차
전자단기사채
사모
2023.09.21
1,100
4.45
A1(한기평, 나이스신평)
2023.10.23
Y
-

그레이트신광교제일차
기업어음증권
사모
2023.07.21
3,600
4.85
A1(한기평, 나이스신평)
2024.01.22
N
-

쌍령파크제일차
전자단기사채
사모
2023.07.26
10,000
4.63
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.27
Y
-

쌍령파크제일차
기업어음증권
사모
2023.07.26
15,000
4.83
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.26
N
-

여주삼교제일차
기업어음증권
사모
2023.07.31
49,000
6.50
A2+(한신평, 나이스신평)
2024.02.01
N
-

루미너스양주제일차
기업어음증권
사모
2023.08.25
3,300
4.85
A1(한기평, 나이스신평)
2024.02.26
N
-

루미너스양주제이차
전자단기사채
사모
2023.08.25
10,000
4.45
A1(한기평, 나이스신평)
2023.11.24
Y
-

티에스알와이일차
전자단기사채
사모
2023.08.28
65,000
4.45
A1(한신평, 한기평)
2023.11.28
Y
-

에스엘티장항중채제일차
기업어음증권
사모
2023.09.06
30,000
4.76
A1(한기평, 나이스신평)
2024.01.15
N
-

카스타드제일차
기업어음증권
사모
2023.09.22
30,000
4.98
A1(한신평, 나이스신평)
2024.03.22
N
-

카스타드제일차
전자단기사채
사모
2023.09.22
47,000
4.70
A1(한신평, 나이스신평)
2023.12.22
Y
-

플루아이제일차
전자단기사채
사모
2023.09.20
100,000
4.53
A1(한신평, 나이스신평)
2023.10.20
Y
-

플루아이제일차
전자단기사채
사모
2023.09.20
100,000
4.53
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.20
Y
-

스마트오산양산제일차
기업어음증권
사모
2023.09.21
25,000
4.85
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.22
N
-

칼디아제일차
기업어음증권
사모
2023.09.26
24,600
5.15
A1(한기평, 나이스신평)
2024.09.06
N
-

아몬드블루
전자단기사채
사모
2023.09.27
86,000
4.55
A1(한신평, 한기평)
2023.10.27
Y
-

아몬드레드
전자단기사채
사모
2023.09.27
34,400
4.60
A1(한신평, 한기평)
2023.11.27
Y
-

아몬드골드
기업어음증권
사모
2023.09.27
30,000
5.39
A1(한신평, 한기평)
2024.09.25
N
-

아몬드골드
기업어음증권
사모
2023.09.27
20,000
5.39
A1(한신평, 한기평)
2024.09.25
N
-

유포리아제십차
전자단기사채
사모
2023.09.26
107,300
6.18
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.06
Y
-

사우스레이크제일차
전자단기사채
사모
2023.11.22
4,800
5.05
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.08
N
-

엠씨비에이치제일차
기업어음증권
사모
2023.11.03
25,000
5.30
A1(한기평, 나이스신평)
2024.09.03
N
-

엠씨비에이치제일차
기업어음증권
사모
2023.11.03
32,800
5.30
A1(한기평, 나이스신평)
2024.11.01
N
-

그래스랜즈제이차
전자단기사채
사모
2023.10.13
10,600
4.73
A1(한신평, 한기평)
2023.11.13
Y
-

그래스랜즈제이차
전자단기사채
사모
2023.11.13
10,100
4.75
A1(한신평, 한기평)
2023.12.13
Y
-

그래스랜즈제이차
전자단기사채
사모
2023.12.13
10,200
4.85
A1(한신평, 한기평)
2024.01.15
N
-

비엔나로즈
전자단기사채
사모
2023.10.13
19,000
4.73
A1(한기평, 나이스신평)
2024.01.12
N
-

비엔나로즈
기업어음증권
사모
2023.10.12
44,400
5.24
A1(한기평, 나이스신평)
2024.07.12
N
-

비엔나로즈
기업어음증권
사모
2023.10.12
20,000
5.24
A1(한기평, 나이스신평)
2024.10.10
N
-

지엠뉴욕제일차
전자단기사채
사모
2023.10.06
29,700
4.75
A1(한신평, 한기평)
2024.01.05
N
-

쥐피아이제십오차
전자단기사채
사모
2023.11.24
11,700
5.05
A1(한신평, 한기평)
2024.01.24
N
-

쥐피아이제십칠차
기업어음증권
사모
2023.10.17
1,000
5.05
A1(한신평, 나이스신평)
2024.02.05
N
-

쥐피아이제십칠차
전자단기사채
사모
2023.11.16
600
5.15
A1(한신평, 나이스신평)
2024.02.05
N
-

스카이캐슬제일차
기업어음증권
사모
2023.12.04
40,000
5.35
A1(한신평, 나이스신평)
2024.06.04
N
-

스카이캐슬제일차
전자단기사채
사모
2023.12.04
53,100
5.15
A1(한신평, 나이스신평)
2024.03.04
N
-

스카이캐슬제일차
전자단기사채
사모
2023.12.04
900
5.05
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.12
N
-

쥐피아이제십구차
기업어음증권
사모
2023.11.07
30,000
5.30
A1(한신평, 한기평)
2024.11.05
N
-

쥐피아이제십구차
전자단기사채
사모
2023.11.24
101,300
5.05
A1(한신평, 한기평)
2024.02.07
N
-

용산프로젝트제일차
전자단기사채
사모
2023.10.06
48,000
4.45
A1(한신평, 한기평, 나이스신평)
2023.10.23
Y
-

용산프로젝트제일차
전자단기사채
사모
2023.10.23
48,000
4.75
A1(한신평, 한기평, 나이스신평)
2024.01.22
N
-

감마스토리제일차
기업어음증권
사모
2023.11.22
57,600
5.05
A1(한신평, 나이스신평)
2024.03.22
N
-

에스엘티뉴욕제일차
전자단기사채
사모
2023.10.20
50,000
4.95
A1(한기평, 나이스신평)
2024.01.19
N
-

에스엘티뉴욕제일차
기업어음증권
사모
2023.12.20
73,400
5.05
A1(한기평, 나이스신평)
2024.06.20
N
-

나이스수성제일차
전자단기사채
사모
2023.11.17
10,000
4.50
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.20
Y
-

나이스수성제일차
전자단기사채
사모
2023.11.20
10,000
4.95
A1(한신평, 나이스신평)
2024.02.20
N
-

에이아이에스독일제일차
전자단기사채
사모
2023.10.11
23,900
4.73
A1(한신평)
2024.01.11
N
-

네오라온
전자단기사채
사모
2023.11.08
45,500
5.08
A1(한신평, 한기평)
2024.02.08
N
-

네오아이디티
전자단기사채
사모
2023.11.08
45,500
5.08
A1(한신평, 한기평)
2024.02.08
N
-

비크블루제육차
전자단기사채
사모
2023.11.27
5,600
4.95
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.26
N
-

유포리아제칠차
전자단기사채
사모
2023.11.24
41,600
4.95
A1(한신평, 나이스신평)
2024.02.23
N
-

제이에코컴퍼니
기업어음증권
사모
2023.11.24
8,000
5.15
A1(한신평, 한기평)
2024.05.24
N
-

마인드유틸리티
기업어음증권
사모
2023.12.06
13,300
5.35
A1(한신평, 한기평)
2024.08.02
N
-

마인드유틸리티
기업어음증권
사모
2023.10.04
30,000
5.15
A1(한신평, 한기평)
2024.10.02
N
-

마인드유틸리티
기업어음증권
사모
2023.10.04
50,000
5.15
A1(한신평, 한기평)
2024.08.02
N
-

부민메트로
기업어음증권
사모
2023.10.30
75,000
4.65
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.30
Y
-

부민메트로
기업어음증권
사모
2023.11.30
75,000
5.15
A1(한신평, 나이스신평)
2024.04.29
N
-

업라이징블루
전자단기사채
사모
2023.10.30
30,000
4.85
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.29
N
-

스마트플러스제삼차
전자단기사채
사모
2023.11.13
19,000
4.95
A1(한신평, 나이스신평)
2024.02.13
N
-

가라사니제칠차
기업어음증권
사모
2023.11.23
40,000
5.15
A1(한신평, 나이스신평)
2024.05.23
N
-

마운트시티스케이프
전자단기사채
사모
2023.10.16
130,000
4.65
A1(한신평, 한기평)
2024.01.15
N
-

메릴랜드
전자단기사채
사모
2023.12.04
61,500
4.95
A1(한신평, 한기평)
2024.03.04
N
-

콜롬비아
기업어음증권
사모
2023.12.04
87,500
5.15
A1(한신평, 한기평)
2024.06.03
N
-

로즈힐스제일차
기업어음증권
사모
2023.10.23
2,200
4.85
A1(한신평, 한기평)
2024.02.23
N
-

엠티제이제일차
전자단기사채
사모
2023.11.30
15,500
4.95
A1(한신평, 한기평)
2024.02.29
N
-

암스트롱
전자단기사채
사모
2023.11.07
40,000
4.85
A1(한신평, 한기평)
2024.02.07
N
-

암스트롱
전자단기사채
사모
2023.10.06
60,000
4.65
A1(한신평, 한기평)
2024.01.05
N
-

마인드스탠스
전자단기사채
사모
2023.10.13
40,000
4.65
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.12
N
-

마인드스탠스
전자단기사채
사모
2023.11.13
40,000
4.96
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.15
N
-

그레이트신광교제일차
전자단기사채
사모
2023.10.23
3,000
4.60
A1(한기평, 나이스신평)
2023.11.21
Y
-

그레이트신광교제일차
전자단기사채
사모
2023.11.21
3,700
4.55
A1(한기평, 나이스신평)
2023.12.21
Y
-

그레이트신광교제일차
전자단기사채
사모
2023.12.21
4,900
4.75
A1(한기평, 나이스신평)
2024.01.22
N
-

쌍령파크제일차
전자단기사채
사모
2023.11.27
10,000
4.95
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.26
N
-

루미너스양주제일차
기업어음증권
사모
2023.11.27
1,300
4.60
A1(한기평, 나이스신평)
2023.12.27
Y
-

루미너스양주제일차
전자단기사채
사모
2023.12.27
2,300
4.75
A1(한기평, 나이스신평)
2024.01.26
N
-

티에스알와이일차
전자단기사채
사모
2023.11.28
65,000
4.95
A1(한신평, 한기평)
2024.02.28
N
-

카스타드제일차
전자단기사채
사모
2023.12.22
57,500
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2024.03.22
N
-

플루아이제일차
전자단기사채
사모
2023.10.20
70,000
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.19
N
-

플루아이제일차
전자단기사채
사모
2023.11.20
60,000
4.95
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.19
N
-

플루아이제일차
전자단기사채
사모
2023.11.20
70,000
4.95
A1(한신평, 나이스신평)
2024.02.20
N
-

유포리아제십차
전자단기사채
사모
2023.11.06
70,000
4.65
A1(한신평, 나이스신평)
2023.12.06
Y
-

유포리아제십차
전자단기사채
사모
2023.11.06
35,400
4.65
A1(한신평, 나이스신평)
2023.12.06
Y
-

유포리아제십차
전자단기사채
사모
2023.12.06
70,000
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2024.03.06
N
-

유포리아제십차
전자단기사채
사모
2023.12.06
31,100
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2024.03.06
N
-

나인문제일차
전자단기사채
사모
2023.10.20
150,000
4.65
A1(한신평, 나이스신평)
2023.11.09
Y
-

나인문제일차
전자단기사채
사모
2023.11.09
50,000
4.65
A1(한신평, 나이스신평)
2023.12.08
Y
-

나인문제일차
전자단기사채
사모
2023.11.09
70,000
4.95
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.22
N
-

나인문제일차
전자단기사채
사모
2023.11.09
30,000
4.95
A1(한신평, 나이스신평)
2024.02.08
N
-

나인문제일차
전자단기사채
사모
2023.12.08
50,000
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2024.01.22
N
-

엠제이베스트제일차
전자단기사채
사모
2023.10.26
12,800
4.75
A1(한신평, 한기평)
2024.01.26
N
-

그레이트엠디제일차
전자단기사채
사모
2023.11.10
69,000
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2023.12.20
Y
-

그레이트엠디제일차
전자단기사채
사모
2023.12.20
69,000
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2024.03.20
N
-

프로젝트갈매
전자단기사채
사모
2023.11.10
7,800
4.95
A1(한기평, 나이스신평)
2024.02.28
N
-

프로젝트갈매
전자단기사채
사모
2023.11.10
21,000
4.95
A1(한기평, 나이스신평)
2024.02.28
N
-

에스엘티안산제일차
기업어음증권
사모
2023.11.13
10,000
5.15
A1(한기평, 나이스신평)
2024.05.13
N
-

에스엘티안산제일차
전자단기사채
사모
2023.11.13
20,000
4.95
A1(한기평, 나이스신평)
2024.02.13
N
-

피아민트제일차
전자단기사채
사모
2023.12.14
75,000
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2024.03.14
N
-

유포리아제십일차
전자단기사채
사모
2023.12.22
255,000
4.75
A1(한신평, 나이스신평)
2024.03.22
N
-

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.01.10
30,000
6.50
A2+(한신평,NICE)
2023.09.08
Y
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.01.10
70,000
3.70
A2+(한신평,NICE)
2023.04.10
Y
-

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.01.12
40,000
6.39
A+(한신평,NICE)
2025.01.09
N
다올·유진

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.01.12
200,000
6.39
A+(한신평,NICE)
2025.01.10
N
하이·케이프·SK·삼성·한양·신영·교보·신한·다올·미래에셋증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.01.18
20,000
6.30
A+(한신평,NICE)
2025.04.17
N
KB·대신증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.01.18
20,000
6.07
A+(한신평,NICE)
2025.04.18
N
케이알투자증권

메리츠캐피탈
회사채
사모
2023.01.19
10,000
6.23
A+(한신평,NICE)
2025.04.18
N
-

메리츠캐피탈
회사채
사모
2023.01.25
30,000
6.07
A+(한신평,NICE)
2025.04.24
N
-

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.02.09
100,000
5.48
A+(한신평,NICE)
2024.04.09
N
부국·상상인증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.02.09
70,000
5.54
A+(한신평,NICE)
2024.09.09
N
KB·하이·BNK·케이프투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.02.09
80,000
5.55
A+(한신평,NICE)
2025.02.07
N
KB·하이·한양증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.02.09
50,000
5.59
A+(한신평,NICE)
2026.02.09
N
하이·메리츠·BNK투자증권

메리츠캐피탈
회사채
사모
2023.02.16
40,000
5.35
A+(한신평,NICE)
2025.05.14
N
-

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.02.22
20,000
5.55
A+(한신평,NICE)
2025.02.20
N
NH투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.02.22
90,000
5.55
A+(한신평,NICE)
2025.02.21
N
하이·부국·하나·BNK·케이알투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.02.22
100,000
5.62
A+(한신평,NICE)
2025.08.22
N
하이·부국·하나·BNK·케이프·상상인증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.02.22
100,000
5.65
A+(한신평,NICE)
2026.02.20
N
하이·부국·하나·케이프·케이알·상상인증권

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.06.29
20,000
5.07
A2+(한신평,NICE)
2023.12.08
Y
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.04.07
120,000
3.99
A1(한신평,NICE)
2023.07.07
Y
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.04.10
70,000
4.98
A2+(한신평,NICE)
2023.07.10
Y
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.04.13
115,000
5.30
A2+(한신평,NICE)
2023.07.13
Y
-

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.04.18
20,000
5.60
A+(한신평,NICE)
2024.10.17
N
SK증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.04.18
40,000
4.96
A+(한신평,NICE)
2024.10.18
N
KB·하이증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.04.18
10,000
5.47
A+(한신평,NICE)
2028.04.18
N
교보증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.05.02
20,000
4.97
A+(한신평,NICE)
2024.08.02
N
한국투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.05.02
100,000
5.15
A+(한신평,NICE)
2025.04.30
N
하이·메리츠·하나·BNK투자·리딩투자·현대차·교보·한화투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.05.02
300,000
5.15
A+(한신평,NICE)
2025.05.02
N
KB·하이·메리츠·NH투자·SK·한양·부국·신한투자·신영증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.05.02
10,000
5.50
A+(한신평,NICE)
2028.04.28
N
교보증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.05.26
20,000
5.13
A+(한신평,NICE)
2024.08.26
N
케이프투자·한양증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.05.26
60,000
5.35
A+(한신평,NICE)
2026.05.26
N
상상인·한양·케이프투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.06.09
10,000
5.19
A+(한신평,NICE)
2024.12.09
N
한국투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.06.09
10,000
5.27
A+(한신평,NICE)
2025.06.09
N
흥국증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.06.29
40,000
5.23
A+(한신평,NICE)
2024.12.27
N
삼성·부국·리딩투자·하이투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.06.29
10,000
5.49
A+(한신평,NICE)
2026.06.29
N
케이알투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.07.13
20,000
5.46
A+(한신평,NICE)
2025.06.13
N
케이프투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.07.13
20,000
5.64
A+(한신평,NICE)
2026.07.13
N
케이프투자·부국증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.07.13
10,000
5.86
A+(한신평,NICE)
2028.07.13
N
교보증권

메리츠캐피탈
회사채
사모
2023.07.20
35,000
5.15
A+(한신평,NICE)
2025.07.20
N
-

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.08.22
40,000
5.48
A+(한신평,NICE)
2024.11.22
N
한국투자·하이투자·한양증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.08.22
40,000
5.49
A+(한신평,NICE)
2024.12.20
N
케이프투자·메리츠·한양증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.08.22
40,000
5.66
A+(한신평,NICE)
2025.08.21
N
KB증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.08.22
40,000
5.66
A+(한신평,NICE)
2025.08.22
N
유진투자·BNK투자·한양·SK증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.08.22
20,000
6.09
A+(한신평,NICE)
2026.02.20
N
흥국증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.08.22
10,000
5.87
A+(한신평,NICE)
2026.08.21
N
SK증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.08.22
10,000
6.00
A+(한신평,NICE)
2028.08.22
N
교보증권

메리츠캐피탈
회사채
사모
2023.08.29
14,000
5.28
A+(한신평,NICE)
2025.08.29
N
-

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.09.15
30,000
5.53
A+(한신평,NICE)
2024.10.15
N
한국투자·메리츠증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.09.15
60,000
5.60
A+(한신평,NICE)
2024.12.13
N
KB·하이투자·미래에셋증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.09.15
30,000
5.85
A+(한신평,NICE)
2025.09.15
N
한양·케이프투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.09.15
10,000
6.04
A+(한신평,NICE)
2026.09.15
N
케이알투자증권

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.07.12
10,000
5.10
A2+(한신평,NICE)
2023.12.20
Y
-

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.07.19
10,000
5.10
A2+(한신평,NICE)
2023.12.19
Y
-

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.07.20
30,000
5.07
A2+(한신평,NICE)
2023.12.13
Y
-

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.07.27
20,000
5.06
A2+(한신평,NICE)
2023.11.30
Y
-

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.07.27
30,000
5.07
A2+(한신평,NICE)
2023.12.20
Y
-

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.08.23
40,000
4.95
A2+(한신평,NICE)
2023.12.20
Y
-

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.09.20
20,000
4.76
A2+(한신평,NICE)
2023.10.20
Y
-

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.09.25
10,000
4.76
A2+(한신평,NICE)
2023.10.20
Y
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.07.05
10,000
4.82
A2+(한신평,NICE)
2023.10.05
Y
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.07.10
10,000
5.20
A2+(한신평,NICE)
2023.10.10
Y
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.07.13
90,000
5.03
A2+(한신평,NICE)
2023.10.13
Y
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.07.14
30,000
5.20
A2+(한신평,NICE)
2023.10.10
Y
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.07.14
10,000
5.03
A2+(한신평,NICE)
2023.10.13
Y
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.07.18
10,000
5.20
A2+(한신평,NICE)
2023.10.10
Y
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.07.20
20,000
5.03
A2+(한신평,NICE)
2023.10.10
Y
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.08.18
30,000
4.94
A2+(한신평,NICE)
2023.11.17
Y
-

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.10.06
40,000
5.60
A+(한신평,NICE)
2024.11.06
N
하이투자·미래에셋증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.11.09
20,000
5.87
A+(한신평,NICE)
2025.11.07
N
한양증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.11.09
10,000
5.87
A+(한신평,NICE)
2025.11.09
N
하이투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.11.09
10,000
6.01
A+(한신평,NICE)
2026.08.07
N
하이투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.11.21
30,000
5.55
A+(한신평,NICE)
2025.05.21
N
BNK·하이투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.11.21
60,000
5.67
A+(한신평,NICE)
2025.11.21
N
BNK·한국·NH·하이투자증권·KB증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.11.21
10,000
5.75
A+(한신평,NICE)
2026.05.21
N
BNK투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.11.24
20,000
5.64
A+(한신평,NICE)
2025.11.24
N
NH투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.11.27
150,000
4.66
AA(한신평,NICE)
2024.12.27
N
BNK투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.12.12
60,000
5.34
A+(한신평,NICE)
2025.12.12
N
SK·한국투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.12.22
30,000
5.27
A+(한신평,NICE)
2026.12.22
N
BNK·하이투자증권

메리츠캐피탈
회사채
공모
2023.12.22
30,000
5.17
A+(한신평,NICE)
2025.12.22
N
케이알투자·흥국투자·유안타증권

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.10.10
60,000
5.27
A2+(한신평,NICE)
2024.01.10
N
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.10.13
30,000
5.21
A2+(한신평,NICE)
2024.01.12
N
-

메리츠캐피탈
전자단기사채
사모
2023.10.13
50,000
5.23
A2+(한신평,NICE)
2024.01.12
N
-

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.10.10
10,000
5.27
A2+(한신평,NICE)
2024.01.10
N
-

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.10.16
20,000
5.20
A2+(한신평,NICE)
2024.01.05
N
-

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.10.20
30,000
5.20
A2+(한신평,NICE)
2024.01.19
N
-

메리츠캐피탈
기업어음증권
사모
2023.12.01
60,000
5.25
A2+(한신평,NICE)
2024.03.29
N
-

메리츠오토제10차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.06.09
10,000
4.13
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2023.09.09
Y
하이투자증권

메리츠오토제10차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.06.09
20,000
4.17
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2023.12.09
Y
하이투자증권

메리츠오토제10차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.06.09
20,000
4.22
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2024.03.09
Y
하이투자증권

메리츠오토제10차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.06.09
20,000
4.27
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2024.06.09
Y
케이비증권

메리츠오토제10차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.06.09
30,000
4.33
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2024.09.09
N
하이투자증권

메리츠오토제10차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.06.09
30,000
4.37
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2024.12.09
N
케이비증권

메리츠오토제10차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.06.09
25,000
4.41
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2025.03.09
N
한국투자증권

메리츠오토제10차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.06.09
15,000
4.45
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2025.06.09
N
한국투자증권

메리츠오토제10차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.06.09
10,000
4.48
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2025.09.09
N
케이비증권

메리츠오토제10차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.06.09
10,000
4.50
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2025.12.09
N
케이비증권

메리츠오토제10차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.06.09
10,000
4.55
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2026.06.09
N
케이비증권

메리츠오토제10차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.06.09
15,000
4.95
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2026.12.09
N
케이비증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
20,000
4.40
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2024.01.13
Y
케이비·하이투자·한국투자증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
20,000
4.50
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2024.04.13
Y
케이비·하이투자·한국투자증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
20,000
4.57
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2024.07.13
Y
케이비·하이투자·한국투자증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
20,000
4.65
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2024.10.13
Y
케이비·하이투자·한국투자증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
25,000
4.69
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2025.01.13
N
케이비·하이투자·한국투자증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
60,000
4.73
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2025.04.13
N
메리츠증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
60,000
4.79
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2025.07.13
N
하이투자증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
60,000
4.86
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2025.10.13
N
케이비증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
65,000
4.88
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2026.01.13
N
케이비증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
50,000
4.92
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2026.04.13
N
케이비증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
50,000
4.96
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2026.07.13
N
한국투자증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
40,000
5.00
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2026.10.13
N
한국투자증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
30,000
5.02
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2027.01.13
N
한국투자증권

메리츠오토제11차유동화전문(유)
회사채
공모
2023.10.13
20,000
5.03
AAA(한신평, 한기평, NICE)
2027.04.13
N
한국투자증권

합 계
-
-
-
25,035,901
-
-
-
-
-

나-2. 자본으로 인정되는 채무증권의 발행

(1) 신종자본증권 발행

구분

내용

발행회차

메리츠금융지주 제1회 사모 채권형 신종자본증권

메리츠금융지주 제2회 공모 채권형 신종자본증권

발행일

2020년 4월 28일

2020년 5월 28일

발행금액

1,000억원

700억원

발행목적

운영자금 (계열사 자금 지원)

운영자금 (계열사 자금 지원)

발행방법

사모

공모

상장여부

비상장

상장

미상환잔액

1,000억원

700억원

자본인정에 관한 사항

회계처리 근거

K-IFRS 제1032호에 따라 자본으로의 분류요건을 충족

K-IFRS 제1032호에 따라 자본으로의 분류요건을 충족

신용평가기관의 자본인정비율 등

-

-

미지급누적이자

없음

없음

만기일

2050년 4월 28일

2050년 5월 28일

조기상환가능일

발행일로부터 5년째 되는날 부터

발행일로부터 5년째 되는날 부터

발행금리

4.20%

4.20%

우선순위

후순위(일반채권, 후순위채권보다 후순위, 보통주보다 선순위, 최후순위 우선주와 동순위)

후순위(일반채권, 후순위채권보다 후순위, 보통주보다 선순위, 최후순위 우선주와 동순위)

부채분류 시 재무구조에 미치는 영향

부채비율 상승 등

부채비율 상승 등

기타 중요한 발행조건 등

발행회사에 의한 조기상환권(Call Option): -발행일로부터 5년째 되는날-본 사채가 자본시장법령 또는 한국채택국제회계기준에 의한 자본으로 분류되지 않을 경우 및 세법 제개정에 의해 세법상 이자가 비용으로 인정받지 못하게 되는 경우

발행회사에 의한 조기상환권(Call Option): -발행일로부터 5년째 되는날-본 사채가 자본시장법령 또는 한국채택국제회계기준에 의한 자본으로 분류되지 않을 경우 및 세법 제개정에 의해 세법상 이자가 비용으로 인정받지 못하게 되는 경우

금리 Reset 조건 : 발행일로부터 5년째 되는날 기준금리 (국고채 5년물) 재조정

금리 Reset 조건 : 발행일로부터 5년째 되는날 기준금리 (국고채 5년물) 재조정

구분

내용

내용

발행회차

메리츠금융지주 제3회 공모 채권형 신종자본증권
메리츠금융지주 제4회 공모 채권형 신종자본증권

발행일

2020년 10월 21일
2021년 09월 29일

발행금액

1,000억원
1,500억원

발행목적

운영자금 (계열사 자금 지원)
계열사 자금 지원 및 기타 운영자금

발행방법

공모
공모

상장여부

상장
상장

미상환잔액

1,000억원
1,500억원

자본인정에 관한 사항

회계처리 근거

K-IFRS 제1032호에 따라 자본으로의 분류요건을 충족

K-IFRS 제1032호에 따라 자본으로의 분류요건을 충족

신용평가기관의 자본인정비율 등

-

-

미지급누적이자

없음
없음

만기일

2050년 10월 21일
2051년 09월 29일

조기상환가능일

발행일로부터 5년째 되는날 부터
발행일로부터 5년째 되는날 부터

발행금리

4.40%
4.36%

우선순위

후순위(일반채권, 후순위채권보다 후순위, 보통주보다 선순위, 최후순위 우선주와 동순위)
후순위(일반채권, 후순위채권보다 후순위, 보통주보다 선순위, 최후순위 우선주와 동순위)

부채분류 시 재무구조에 미치는 영향

부채비율 상승 등
부채비율 상승 등

기타 중요한 발행조건 등

발행회사에 의한 조기상환권(Call Option): -발행일로부터 5년째 되는날-본 사채가 자본시장법령 또는 한국채택국제회계기준에 의한 자본으로 분류되지 않을 경우 및 세법 제개정에 의해 세법상 이자가 비용으로 인정받지 못하게 되는 경우

발행회사에 의한 조기상환권(Call Option): -발행일로부터 5년째 되는날-본 사채가 자본시장법령 또는 한국채택국제회계기준에 의한 자본으로 분류되지 않을 경우 및 세법 제개정에 의해 세법상 이자가 비용으로 인정받지 못하게 되는 경우

금리 Reset 조건 : 발행일로부터 5년째 되는날 기준금리 (국고채 5년물) 재조정

금리 Reset 조건 : 발행일로부터 5년째 되는날 기준금리 (국고채 5년물) 재조정

구분

내용

내용

발행회차

메리츠금융지주 제5회 공모 채권형 신종자본증권
메리츠금융지주 제6회 공모 채권형 신종자본증권

발행일

2022년 2월 17일
2024년 2월 22일

발행금액

1,760억원
2,000억원

발행목적

재무구조 개선
재무구조 개선

발행방법

공모
공모

상장여부

상장
상장

미상환잔액

1,760억원

2,000억원

자본인정에 관한 사항

회계처리 근거

K-IFRS 제1032호에 따라 자본으로의 분류요건을 충족

K-IFRS 제1032호에 따라 자본으로의 분류요건을 충족

신용평가기관의 자본인정비율 등

-

-

미지급누적이자

없음
없음

만기일

2052년 2월 17일
2054년 2월 22일

조기상환가능일

발행일로부터 5년째 되는날 부터
발행일로부터 5년째 되는날 부터

발행금리

4.80%
5.80%

우선순위

후순위(일반채권, 후순위채권보다 후순위, 보통주보다 선순위, 최후순위 우선주와 동순위)
후순위(일반채권, 후순위채권보다 후순위, 보통주보다 선순위, 최후순위 우선주와 동순위)

부채분류 시 재무구조에 미치는 영향

부채비율 상승 등
부채비율 상승 등

기타 중요한 발행조건 등

발행회사에 의한 조기상환권(Call Option): -발행일로부터 5년째 되는날-본 사채가 자본시장법령 또는 한국채택국제회계기준에 의한 자본으로 분류되지 않을 경우 및 세법 제개정에 의해 세법상 이자가 비용으로 인정받지 못하게 되는 경우

발행회사에 의한 조기상환권(Call Option): -발행일로부터 5년째 되는날-본 사채가 자본시장법령 또는 한국채택국제회계기준에 의한 자본으로 분류되지 않을 경우 및 세법 제개정에 의해 세법상 이자가 비용으로 인정받지 못하게 되는 경우

금리 Reset 조건 : 발행일로부터 5년째 되는날 기준금리 (국고채 5년물) 재조정

금리 Reset 조건 : 발행일로부터 5년째 되는날 기준금리 (국고채 5년물) 재조정

나-3. 미상환 잔액

① 기업어음증권 미상환 잔액

[연결기준]

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
20,000
10,000
370,000
-
10,000
-
-
-
410,000

합계
20,000
10,000
370,000
-
10,000
-
-
-
410,000

[별도기준]

(기준일 :
2024년 3월 13일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
250,000
-
-
-
-
-
-
250,000

합계
-
250,000
-
-
-
-
-
-
250,000

② 단기사채 미상환 잔액
[연결기준]

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
790,638
1,055,732
1,454,497
192,200
47,400
3,540,467
10,780,920
7,240,453

합계
790,638
1,055,732
1,454,497
192,200
47,400
3,540,467
10,780,920
7,240,453

[별도기준]

(기준일 :
2024년 3월 13일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

③ 회사채 미상환 잔액
[연결기준]

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
820,000
1,424,000
1,224,000
1,004,000
-
1,024,425
-
5,496,425

사모
-
-
-
-
-
339,721
-
339,721

합계
820,000
1,424,000
1,224,000
1,004,000
-
1,364,146
-
5,836,146

[별도기준]

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
390,000
514,000
34,000
920,000
-
-
-
1,858,000

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
390,000
514,000
34,000
920,000
-
-
-
1,858,000

④ 신종자본증권 미상환 잔액 [연결기준]

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과15년이하
15년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
496,000
-
496,000

사모
-
-
-
-
-
1,228,730
-
1,228,730

합계
-
-
-
-
-
1,724,730
-
1,724,730

[별도기준]

(기준일 :
2024년 3월 13일
)
(단위 : 백만원 )

잔여만기
1년 이하
1년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과15년이하
15년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
696,000
-
696,000

사모
-
-
-
-
-
100,000
-
100,000

합계
-
-
-
-
-
796,000
-
796,000

⑤ 조건부자본증권 미상환 잔액
[연결기준]

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

[별도기준]

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

나-4. 사채관리계약

<사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등>

(작성기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리계약체결일
사채관리회사

제8회 무보증사채
2018.11.29
2023.11.29
40,000
2018.11.16
한국증권금융

제9회 무보증사채
2019.11.28
2027.11.28
40,000
2019.11.18
한국증권금융

제11회 무보증사채
2021.04.22
2024.04.22
100,000
2021.04.12
한국증권금융

제12회 무보증사채
2021.08.06
2024.08.06
100,000
2021.07.27
한국증권금융

제13-1회 무보증사채
2021.12.07
2024.12.06
130,000
2021.11.25
한국증권금융

제13-2회 무보증사채
2021.12.07
2026.12.07
70,000
2021.11.25
한국증권금융

제14-1회 무보증사채
2022.07.25
2025.07.25
228,000
2022.07.13
한국증권금융

제14-2회 무보증사채
2022.07.25
2027.07.23
22,000
2022.07.13
한국증권금융

제15-1회 무보증사채
2022.10.07
2024.04.05
150,000
2022.09.26
한국증권금융

제15-2회 무보증사채
2022.10.07
2024.10.07
116,000
2022.09.26
한국증권금융

제15-3회 무보증사채
2022.10.07
2025.10.02
34,000
2022.09.26
한국증권금융

(이행현황기준일 :
2023년 12월 31일
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율 200% 이내

이행현황
이행(39.42%)

담보권설정 제한현황
계약내용
최근 보고서상 자기자본의 400% 이내

이행현황
이행(22.02%)

자산처분 제한현황
계약내용
자산총계의 70% 이내

이행현황
이행(0.00%)

지배구조변경 제한현황
계약내용
최대주주변경

이행현황
해당 없음

이행상황보고서 제출현황
이행현황
이행(2023.9.7일부 제출)(반기보고서 또는 사업보고서 제출일로부터 30일 이내 제출)

* 이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

(작성기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리계약체결일
사채관리회사

제2회신종자본증권
2020.05.28
2050.05.28
70,000
2020.05.18
유진투자증권

제3회신종자본증권
2020.10.21
2050.10.21
100,000
2020.10.08
한국증권금융

제4회신종자본증권
2021.09.29
2051.09.29
150,000
2021.09.14
한국증권금융

제5회신종자본증권
2022.02.17
2052.02.17
176,000
2022.02.07
BNK투자증권

제6회신종자본증권
2024.02.22
2054.02.22
200,000
2022.02.07
유진투자증권

(이행현황 기준일 : 2023년 06월 30일)

원리금 지급의무
계약내용
원금과 이자 지급기일 준수 여부

이행현황
이자 지급기일 준수

조달자금의 사용
계약내용
운영자금으로 사용 여부

이행현황
이행

지배구조변경 제한현황
계약내용
해당사항 없음

이행현황
해당사항 없음

이행상황보고서 제출현황
이행현황
이행(2023.9.7일부 제출)(반기보고서 또는 사업보고서 제출일로부터 30일 이내 제출)

7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적

가. 공모자금의 사용내역

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

구 분
회차
납입일
증권신고서 등의 자금사용 계획
실제 자금사용 내역
차이발생 사유 등

사용용도
조달금액
내용
금액

회사채
11
2021.04.22
운영자금- 계열사 자금지원
100,000
운영자금 (계열사(증권) 발행 신종자본증권 인수)
100,000
-

회사채
12
2021.08.06
채무상환자금- 기발행 회사채 상환
100,000
채무상환자금- 기발행 회사채 상환
100,000
-

신종자본증권
4
2021.09.29

기타자금

-
계열사 자금지원 및 자본적정성제고

150,000

기타자금

-
계열사
(
증권
)
발행 신종자본증권 인수

-
자본적정성제고 적용

150,000
-

회사채
13-113-2
2021.12.07

기타자금

-
유동성 확보
(
회사 운영 예비자금 확보 등
)

200,000

기타자금

-
회사 운영자금

(
계열사 신종자본증권 인수
)

200,000
-

신종자본증권
5
2022.02.17

기타자금

-
자본적정성제고

176,000

기타자금

-
자본적정성제고

176,000
-

회사채
14-1
2022.07.25
채무상환자금
200,000
채무상환자금
200,000
-

회사채
14-114-2
2022.07.25

기타자금

-
유동성 확보
(
운영자금사용
)

50,000

기타자금

-
유동성 확보
(
운영자금사용
)

50,000
-

회사채
15-115-215-3
2022.10.07

기타자금

-
유동성 확보

(
회사 운영 예비자금 확보 등
)

300,000

기타자금

-
회사 운영 자금
(
주주가치제고 등
)

300,000
-

신종자본증권
6
2024.02.22

기타자금

-
자본적정성제고

200,000

기타자금

-
자본적정성제고

200,000
-

나. 사모자금의 사용내역 - 해당 사항 없음
* 공시서식 작성기준에 따라 주요사항보고서 제출 대상인 경우 작성하였음
다. 미사용자금 운용내역 - 해당사항 없음

8. 기타 재무에 관한 사항

가. 재무제표 재작성 등 유의사항

당기 중 제ㆍ개정된 기준서의 적용에 따른 회계정책의 변경에 대한 본 보고서 3. 연결재무제표 주석 [3. 재무제표 작성기준 및 4. 중요한 회계정책]을 참조 바랍니다.

나. 연결대손충당금 설정현황

(1)-1. 계정과목별 대손충당금 설정내역

(단위 : 백만원)

구 분
관련 계정과목
채권 총액
대손충당금
대손충당금설정비율

제14기
대출채권
14,930,874
282,765
1.89%

자기매매미수금
137,492
-
0.00%

위탁매매미수금
234,124
-
0.00%

미수미결제현물환
801,427
-
0.00%

미수금
244,395
12,439
5.09%

보증금
66,610
-
0.00%

미수수익
460,730
7,154
1.55%

기타
3,357
2
0.06%

합계
16,879,010
302,360
1.79%

제13기
대출채권
14,495,541
180,280
1.24%

자기매매미수금
418,450
-
0.00%

위탁매매미수금
161,390
-
0.00%

미수미결제현물환
572,972
-
0.00%

미수금
275,102
11,314
4.11%

보증금
73,213
-
0.00%

미수수익
326,694
4,537
1.39%

기타
394
2
0.51%

합계
16,323,757
196,134
1.20%

제12기
대출채권
14,895,836
161,864
1.09%

보험미수금
28,646
1,379
4.81%

자기매매미수금
524,589
-
0.00%

위탁매매미수금
345,104
-
0.00%

미수미결제현물환
793,189
-
0.00%

미수금
142,416
12,195
8.56%

보증금
73,363
-
0.00%

미수수익
379,755
6,777
1.78%

기타
28
-
0.00%

합계
17,182,925
182,214
1.06%

주) 제12기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1104호에 따라 작성되었습니다.(1)-2. 대손충당금 변동현황

(단위 : 백만원)

구 분
제14기
제13기
제12기

1. 기초 대손충당금 잔액합계
196,134
182,216
214,884

2. 순대손처리액

① 대손처리액(상각채권액)
(53,784)
(38,629)
(67,988)

② 상각채권회수액
(3,818)
7,745
4,592

③ 기타증감액
(15,811)
(6,381)
(16,175)

3. 대손상각비 계상액
179,639
51,183
46,899

4. 기말 대손충당금 잔액합계
302,360
196,134
182,214

주) 제12기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1104호에 따라 작성되었습니다.(2). 대출채권관련 대손충당금 설정방침1. 개별평가

1) 개별평가대상은 영업활동 시 발생하는 채권을 포함하여 객관적인 손상 증거가 확인되어 고정이하 여신으로 분류된 대출채권과 개인회생·신용회복대출채권 중 과거 6개월간 실제 회수율이 90% 미만이 되는 대출채권 또는 차주별 합산잔액이 5억원 이상이며 손상발생건, 질적으로 중요하다고 판단되는 여신입니다.

2) 개별평가방법에 따른 대손충당금은 장부가액에서 최초의 유효이자율로 할인한 추정 미래현금흐름의 현재가치를 제외한 금액으로 합니다.

2. 집합평가

1) 개별적으로 중요하지 아니한 대출채권 등은 공식화된 접근 방법이나 통계적인 모형을 이용하여 대손충당금을 측정할 수 있습니다. 이에 따라 집합평가 대손충당금은 손상 노출 채권금액과 신용등급별 부도율, 부도시 손실발생률을 곱하여 정합니다.

2) 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산을 제외하고 최초 인식 후에 금융상품의 신용위험이 유의적으로 증가한 경우에는 매 보고기간 말에 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다. 신용위험의 유의적 증가 여부는 연체 30일초과, 자산건전성 분류 요주의 이하, 최초 인식시점 대비 신용등급 2등급 하락 등으로 판단합니다.

3) 최초 인식 후에 금융상품의 신용위험이 유의적으로 증가하지 아니한 경우에는 보고기간 말에 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다.(3). 당해 사업연도말 현재 경과기간별 대출채권잔액 현황경과기간별 대출채권잔액 현황은 본 보고서 [III. 재무에 관한 사항 ]의 3. 연결재무제표 주석을 참조 바랍니다.
다. 연결재고자산 현황 - 해당사항 없음
라. 공정가치평가 내역 금융상품 공정가치내역은 본 보고서 [III. 재무에 관한 사항 ]의 3.연결재무제표 주석의 금융상품의 공정가치를 참조하시기 바랍니다

IV. 회계감사인의 감사의견 등

1. 외부감사에 관한 사항

가. 회계감사인의 명칭 및 감사의견

사업연도
감사인
감사의견
강조사항 등
핵심감사사항

제14기(당기)
한영회계법인
적정
감사의견에는 영향을 미치지 않는 사항으로서, 감사보고서의 이용자는 연결회사의 연결재무제표에 대한 주석 3에 주의를 기울여야 할 필요가 있습니다. 연결재무제표에 대한 주석 3에서 설명하는 바와 같이, 연결회사의 기업회계기준서 제1117호의 적용으로 인하여 비교표시 되는 2022년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표가 재작성되었습니다.
- 보험계약부채 평가에 적용된 가정 중 위험률

제13기(전기)
삼정회계법인
적정
연결재무제표에 대한 주석47에 설명하고 있는 바와 같이, 지배기업은 당기 중 종속기업인 메리츠화재해상보험㈜, 메리츠증권㈜과 포괄적 주식교환 및 이전을 결의하였습니다. 보고기간 후 거래로 인해 메리츠화재해상보험㈜은 완전자회사로 편입 및 상장폐지되었고, 메리츠증권㈜ 또한 완전자회사 편입 및 상장폐지될 예정입니다. 한편,우리의 의견은 이 사항으로부터 영향을 받지 아니합니다.
- 공정가치 수준 3으로 분류되는 금융자산 공정가치 측정- 보험계약부채 중 보험료적립금

제12기(전전기)
삼정회계법인
적정
연결회사가 연결재무제표 작성시 사용한 회계 추정 및 가정은 COVID-19의 향후 지속기간, 심각성 등에 따라 변동될 수 있습니다. COVID-19의 향후 지속기간, 심각성등의 예측은 상당히 불확실하며, 이러한 불확실성으로 인해 발생할 수 있는 궁극적인 영향은 연결회사의 연결재무상태 및 연결재무성과 등 연결재무제표에 반영된 추정치와 다를 수 있습니다. 한편, 우리의 의견은 이 사항으로부터 영향을 받지 아니합니다.
- 공정가치 수준 3으로 분류되는 금융자산 공정가치 측정- 보험계약부채 중 보험료적립금

(2) 별도 재무제표

사업연도
감사인
감사의견
강조사항 등
핵심감사사항

제14기(당기)
한영회계법인
적정
해당사항 없음
해당사항 없음

제13기(전기)
삼정회계법인
적정
재무제표에 대한 주석30에 설명하고 있는 바와 같이, 회사는 당기 중 종속기업인 메리츠화재해상보험㈜, 메리츠증권㈜과 포괄적 주식교환 및 이전을 결의하였습니다. 보고기간 후 거래로 인해 메리츠화재해상보험㈜은 완전자회사로 편입 및 상장폐지되었고, 메리츠증권㈜ 또한 완전자회사 편입 및 상장폐지될 예정입니다. 한편, 우리의 의견은 이 사항으로부터 영향을 받지 아니합니다.
해당사항 없음

제12기(전전기)
삼정회계법인
적정
회사가 재무제표 작성시 사용한 회계 추정 및 가정은 COVID-19의 향후 지속기간, 심각성 등에 따라 변동될 수 있습니다. COVID-19의 향후 지속기간, 심각성 등의예측은 상당히 불확실하며, 이러한 불확실성으로 인해 발생할 수 있는 궁극적인 영향은 회사의 재무상태 및 재무성과등 재무제표에 반영된 추정치와 다를 수 있습니다. 한편, 우리의 의견은 이 사항으로부터 영향을 받지 아니합니다.

해당사항없음

나. 감사용역 체결현황

사업연도
감사인
내 용
감사계약내역
실제수행내역

보수
시간
보수
시간

제14기(당기)
한영회계법인

분 ·반기재무제표 검토 및 개별 ·연결재무제표등에 대한감사, 내부회계관리제
도
감사

290백만원
2,900
255백만원
3,076

제13기(전기)
삼정회계법인

분 ·반기재무제표 검토 및 개별 ·연결재무제표등에 대한감사, 내부회계관리제
도
감사

274백만원
2,455
274백만원
2,455

제12기(전전기)
삼정회계법인
분 ·반기재무제표 검토 및 개별 ·연결재무제표등에 대한감사, 내부회계관리제도 감사
264백만원
2,440
264백만원
2,440

다. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황

사업연도
계약체결일
용역내용
용역수행기간
용역보수
비고

제15기(당기)
2024년 2월

세무용역 2건

2024.02 - 2024.032024.02 - 2024.03
8백만원10백만원
-

제14기(전기)
2023년 2월

세무용역 2건

2023.02 - 2023.032023.02 - 2023.05
7백만원50백만원
-

제12기(전전기)
-
-
-
-
-

주) 2024년 3월 13일 기준으로 작성되었습니다.

라. 재무제표 중 이해관계자의 판단에 상당한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대해 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과

구분
일자
참석자
방식
주요 논의 내용

1
2023.02.27

감사위원 3명,

삼정회계법인 2명

(담당 파트너, 이사)

대면회의

제13기 외부감사 결과

2
2023.05.15

감사위원 3명,

한영회계법인 2명

(담당 파트너, 이사)

대면회의
제14기 감사계획 및1분기 검토결과

3
2023.08.07
감사위원 3명,한영회계법인 2명(담당 파트너, 이사)
대면회의
제14기 상반기 검토 결과

4
2023.11.10
감사위원 3명 한영회계법인 2명(담당 파트너, 이사)
대면회의
제14기 3분기 검토 결과 및 핵심감사항목

5
2024.02.05
감사위원 3명한영회계법인
서면보고
제14기 분·반기검토보고서 재발행 관련 커뮤니케이션

마. 종속회사중 회계감사인으로부터 적정의견 이외의 감사의견을 받은 회사가 있는지 여부 - 해당사항 없음
바. 회계 감사인의 변경

(1) 회계감사인 변경 사유

변경 사업연도
회사명
변경전 감사인
변경후 감사인
변경사유

2023년
메리츠금융지주
삼정회계법인
한영회계법인
지정감사기간 종료로 인한 감사인 변경

(2) 종속회사가 회계감사인을 변경하거나 신규로 선임한 경우 그 사유

변경 사업연도
회사명
변경전 감사인
변경후 감사인
변경사유

2023년
메리츠화재
삼정회계법인
한영회계법인

지정감사기간 종료로 인한 감사인 변경

2023년
메리츠증권
삼정회계법인
한영회계법인

지정감사기간 종료로 인한 감사인 변경

2023년
메리츠대체투자운용
삼정회계법인
한영회계법인

지정감사기간 종료로 인한 감사인 변경

2023년
메리츠캐피탈
삼정회계법인
한영회계법인

지정감사기간 종료로 인한 감사인 변경

2. 내부통제에 관한 사항

가. 내부회계관리제도
1) 내부회계관리제도의 문제점 또는 개선방안 등해당사항 없음

2) 회계감사인의 내부회계관리제도에 대한 감사의견(검토의견)

사업연도
회계감사인
감사의견(검토의견)

제14기
한영회계법인
우리의 의견으로는 회사의 내부회계관리제도는 2023년 12월 31일 현재「내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계」에 따라 중요성의 관점에서 효과적으로 설계 및 운영되고 있습니다.[연결감사의견]우리의 의견으로는 연결회사의 연결내부회계관리제도는 2023년 12월 31일 현재 「내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계」에 따라 중요성의 관점에서 효과적으로 설계 및 운영되고 있습니다.

제13기
삼정회계법인
우리의 의견으로는 회사의 내부회계관리제도는 2022년 12월 31일 현재「내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계」에 따라 중요성의 관점에서 효과적으로 설계 및 운영되고 있습니다.

제12기
삼정회계법인
우리의 의견으로는 회사의 내부회계관리제도는 2021년 12월 31일 현재「내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계」에 따라 중요성의 관점에서 효과적으로 설계 및 운영되고 있습니다.

V. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

가. 이사회 구성 개요

공시서류 작성 기준일 현재 이사회는 총 6명의 이사로 구성하고 있으며, 사외이사 중심의 이사회 운영을 위해 독립성이 검증된 사외이사가 총 4명ㆍ과반수로 이사회에 참여하고 있습니다. 이사회 의장은 매년 이사회가 선임하며, 이사회 안건 상정, 개최일정 조율 등 이사회 운영의 효율성 측면을 고려해 다른 이사 전원의 동의을 얻어 김용범 대표이사를 이사회 의장에 선임하였습니다. 다만, 이사회는 사외이사가 이사회 운영에서 소외되지 않도록 견제역할을 수행할 수 있는 선임사외이사로 이상훈 사외이사를 별도 선임하였습니다. 이 밖에도 이사회내 위원회의 위원장은 모두 사외이사로 선임하여 구성하고 있습니다.한편, 이사회는 이사회의 효율적인 운영과 신속한 의사결정 체계 확립을 위해 관련법령이 허용하는 범위내에서 이사회 권한중 일부를 이사회내 산하 위원회로 위임하고 있으며, 금융관계법령 및 정관 규정에 따라 감사위원회 및 보수위원회, 리스크관리위원회, 임원후보추천위원회 총 4개 위원회를 이사회 산하에 설치ㆍ운영 중에 있습니다.

나. 사외이사 및 그 변동현황

(단위 : 명)

이사의 수
사외이사 수
사외이사 변동현황

선임
해임
중도퇴임

6
4
1
0
0

다. 중요 의결사항 등

[기간 : 24.01.01~24.03.13]

회차
개최 일자
의안 내용
가결여부
이사의 성명

김용범[의장] (출석률:100%)
조정호 (출석률:100%)
이상훈 (출석률:100%)
안동현 (출석률:100%)
조홍희 (출석률:100%)
김명애 (출석률:100%)

찬반여부

제15기 정기1회
24.02.07
결의
1. 제14기 재무제표 및 영업보고서 승인의 건
가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

2. CY2024이사회 및 이사회내 위원회 운영계획 수립의 건
가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

보고
1. CY2023 이사회 및 이사회내위원회 평가결과 보고
-
보고
보고
보고
보고
보고
보고

2. CY2023 4분기 고객정보의 제공ㆍ이용에 관한 현황 및 업무 처리의 적정성 점검 결과 보고
-
보고
보고
보고
보고
보고
보고

3. 이사회내 위원회 개최현황 보고
-
보고
보고
보고
보고
보고
보고

제15기임시1회

24.02.28

결의

1. 제14기 재무제표 등의 변경 승인의 건

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

2. 정관 개정(안) 승인의 건

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

3. 사내이사 후보 추천의 건

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

4. 제14기 정기주주총회 개최의 건

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

5. 자회사(증권) 신종자본증권 인수의 건

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

보고

1. CY2023내부회계관리제도 운영실태보고

-

보고
보고
보고
보고
보고
보고

2. CY2023 내부통제 체계운영(자금세탁방지업무 포함)에 대한 실태점검 결과 보고

보고
보고
보고
보고
보고
보고

3. CY2023 내부회계관리제도 운영실태 평가보고

보고
보고
보고
보고
보고
보고

4. CY2023 자금세탁방지업무 운영실태 평가 보고
보고
보고
보고
보고
보고
보고

5. CY2023 감사결과 보고
보고
보고
보고
보고
보고
-

라. 이사회내 위원회

구분
위원회명
구성
소속 이사명
설치목적 및 권한사항
비 고

①
보수위원회
사외이사 3명상근이사 1명
김명애(위원장),이상훈조홍희, 김용범
회사 및 경영진 등에 대한 성과평가 및 보수의 결정/관리
-

②
리스크관리위원회
사외이사 3명상근이사 1명
조홍희(위원장), 안동현 김명애, 김용범
그룹 전체의 리스크관리 기본방향 수립 및 관리
-

③
임원후보추천위원회
사외이사 3명상근이사 1명
이상훈(위원장), 안동현김명애, 김용범
대표이사, 사외이사, 감사위원 후보자 추천 및 후보군 관리
-

주) 감사위원회 관련 사항은 본 보고서의 'VI.2.감사제도에 관한 사항'을 참조하여 주시기 바랍니다.

① 보수위원회의 활동내역

[기간 : 24.01.01~24.03.13]

회차
개최일자
의안내용
가결 여부
이사의 성명

김명애[위원장] (출석률:100%)
조홍희(출석률:100%)
이상훈 (출석률:100%)
김용범 (출석률:100%)

찬반여부

2024-1
24.02.07
결의
1. CY2023 성과보수(안) 및 보수체계 운영의 적정성 평가 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
제한(*)

2024-2
24.02.28.
결의
1. CY2023 연차보수평가 및 보수체계 연차보고서 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
제한(*)

2. CY2024 이사 보수한도 설정의 건
가결
찬성
찬성
찬성
제한(*)

3. CY2024 회사 및 CEO 성과평가(안) 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
제한(*)

(*) 성과 보수 관련 이해 관계에 따른 의결권 제한 사항 안건은 의결권을 행사하지 아니함

② 리스크관리위원회의 활동내역

[기간 : 24.01.01~24.03.13]

회차
개최일자
의안내용
가결 여부
이사의 성명

조홍희[위원장](출석률:100%)
안동현(출석률:100%)
김명애(출석률:100%)
김용범(출석률:100%)

찬반여부

2024-01
24.02.28
보고
1. 그룹의 리스크상태 및 한도관리 현황('23.12월)
-
-
-
-
-

2. 그룹 통합 위기상황분석 및 유동성 관리현황('23.12월)

3. 그룹리스크협의회 및 계열사 리스크관리위원회 결의사항

③ 임원후보추천위원회의 활동내역

[기간 : 24.01.01~24.03.13]

회차
개최일자
의안내용
가결 여부
이사의 성명

이상훈[위원장]
안동현
김명애
김용범

(출석률:100%)
(출석률:100%)
(출석률:100%)
(출석률:100%)

찬반여부

2024-01
24.02.07
보고
1. CY2023 사외이사 평가 결과 보고
-
보고
보고
보고
보고

결의
1. 사외이사 후보군(Short List) 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

2. 사외이사 및 감사위원 예비후보 추천의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

2024-02
24.02.28
결의
1. 사외이사 후보 추천의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

2. 감사위원이 되는 사외이사 후보 추천의 건
가결
찬성
제한(*)
찬성
찬성

3. 사외이사인 감사위원회 위원 후보 추천의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

- 자신을 임원 후보로 추천하는 의결 안건에 대해서는 위원회의 규정에 따라 의결권 행사가 제한됨

마. 이사의 독립성

당사는 금융회사 지배구조에 관한 법률 등 관계법령 따른 임원의 소극적 자격요건 및당사 지배구조내부규범에서 정한 적극적 자격요건에 의거하여 이사를 선임합니다.이사의 소극적 자격요건에는 사외이사 아닌 이사의 경우 금융관계법령에 따라 벌금형 이상을 선고받고 그 집행이 끝나지 않는 등 지배구조법 제5조에 해당하지 않아야하며, 사외이사의 경우는 최대주주 및 그의 특수관계인에 해당하지 않는 등 지배구조법 제5조 및 제6조의 결격요건에 해당하지 않아야 합니다.

이사의 적극적 자격요건으로는 사외이사 아닌 이사는 금융관련 분야에서의 실무경험을 통해 높은 식견을 갖춰야 하고, 사외이사는 금융, 경제, 경영, 법률, 회계, 소비자보호, 정보기술 등 회사의 금융업 영위와 관련된 분야에서 연구, 조사 또는 근무한 경력이 있는 자로서 사외이사 직무 수행에 필요한 전문지식이나 실무경험이 풍부해야 합니다.

당사는 이사 선임 시 상기 자격요건을 검증하여 이사로서 자격을 충족한 자를 이사로선임합니다. 공시서류작성기준일 현재 당사 재임 중인 이사 전원은 선임 시 이사의 자격요건을 그대로 충족하고 있습니다.

또한, 지배구조 건전성 유지에 역할이 큰 사외이사의 경우에는 외부자문기관을 포함한 내외부 추천경로를 통해 사외이사 후보군을 선정하여 관리하고 있으며, 임기만료 및 유고 시 당사 지배구조내부규범 등 내규에 따라 공정하고 투명하게 사외이사 후보추천 절차를 진행합니다.

이사 성명
사외이사 여부
임기(중임횟수)
추천인
활동분야
회사와의 거래
최대주주, 주요주주와의 관계

김용범
Ⅹ
2026년 개최되는 정기주주총회일까지(3회)
임원후보추천위원회
이사회(의장), 보수위원회, 그룹리스크관리위원회, 임원후보추천위원회
해당사항 없음
해당사항 없음

조정호
Ⅹ
2024년 개최되는 정기주주총회일까지(2회)
이사회
이사회
해당사항 없음
최대주주 본인

이상훈
○
2024년 개최되는 정기주주총회일까지 (1회)
임원후보추천위원회
이사회(선임사외이사), 감사위원회, 보수위원회, 임원후보추천위원회
해당사항 없음
해당사항 없음

안동현
○
2024년 개최되는 정기주주총회일까지 (1회)
임원후보추천위원회
이사회, 감사위원회, 그룹리스크관리위원회임원후보추천위원회
해당사항 없음
해당사항 없음

조홍희
○
2024년 개최되는 정기주주총회일까지 (0회, 신규선임)
임원후보추천위원회
이사회, 감사위원회, 그룹리스크관리위원회, 보수위원회
해당사항 없음
해당사항 없음

김명애
○
2025년 개최되는 정기주주총회일까지 (0회, 신규선임)
임원후보추천위원회
이사회, 그룹리스크관리위원회, 보수위원회임원후보추천위원회
해당사항없음
해당사항 없음

주) 최대주주, 주요주주와의 관계는 법령상 허용된 겸직 또는 당사의 이사가 됨으로써 특수관계인에 해당하는 경우에는 제외하였음.

※ 사외이사 선출을 위한 임원후보추천위원회의 설치 및 구성 현황 사외이사 선출을 위한 별도의 위원회로 임원후보추천위원회가 관련법령 등에 의거 아래와 같이 설치ㆍ운영되고 있으며, 후보군 선정과 관련하여 그룹 상장사 사외이사 및 그룹 경영진 추천에 대한 사외이사 후보군, 독립성과 전문성이 검증된 사외이사 발굴을 위해 외부자문기관(서치펌)의 추천을 받는 등 금융, 경영, 재무회계 전문가 가 다양하게 구성된 후보군이 사외이사 관리후보군으로 선정되어 관리되고 있습니다. [임원후보추천위원회의 구성]

위원명
사외이사 여부
비 고

이상훈
O
-

안동현
O
-

김명애
O
-

김용범
X
-

[임원후보위원회 설치 및 운영 등]

설치요건 및 운영 등
충족여부
관련 법령 등

- 위원회 위원의 과반수는 사외이사로 구성한다
충 족 (사외이사 3/4 이상)
지배구조법 제16조

- 위원회의 대표는 사외이사로 한다
충 족
지배구조법 제16조

- 위원회는 3명 이상의 위원으로 구성한다.
충 족(4명)
지배구조법 제17조

- 위원회는 임원(사외이사, 대표이사, 감사위원에 한정한다)후보를 추천한다
충 족
지배구조법 제17조

- 주주총회 또는 이사회에서 임원을 선임하려는 경우 임원후보추천위원회의 추천을 받은 자 중에서 선임한다.
충 족
지배구조법 제17조

[사외이사 후보군 구성 현황(Long List)] 임원후보추천위원회에서 결의한 사외이사 후보군 분야별 구성은 다음과 같습니다 .

분 야
후보군 수 (명)
백분율

금융
4

14.3%

경영·경제
6

20.0%

회계·재무
13

37.1%

법률
5

11.4%

리스크

3

8.6%

IT

3

8.6%

합계

34

100.0%

* 감사위원회 구성 요건 목적으로 회계재무분야와 다른 전문분야가 중복되는 경우 회계재무분야로 반영하였음

추천 경로에 따른 후보군 구성은 다음과 같습니다.

추천경로

후보군 수
백분율

주주

-
-

외부자문기관

18

52.9%

그룹 임원

7

20.6%

상시후보군

회사 사외이사

3

8.8%

주요자회사 사외이사

6

17.6%

합계

34

100.0%

[사외이사 후보 추천 절차] 임원후보추천위원회는 상시 후보군을 관리하고 있으며(Long List), 임원의 결원 또는 공백이 예상되는 경우 위원회의 지원부서로부터 후보군을 보고 받아 법령상의 임원요건과 회사가 정한 자격기준을 검증하여 공정하고 투명한 절차에 따라 주주총회 및 이사회에서 선임할 임원 후보자를 최종 선정합니다. ※ 추천단계 : 4단계 (Long List후보군 → Short List후보군 → 예비추천 → 최종추천) 위원회는 필요한 경우 주주 및 이해관계자, 외부자문기관 등 회사 외부로부터의 추천을 활용할 수 있으며, 임원 후보자 선정을 위한 위원회의 결의는 위원 과반수의 출석과 출석위원의 과반수로 하되, 감사위원 후보자의 경우는 위원 총수의 3분의 2 이상의 찬성이 요구됩니다.

임원후보추천위원회가 임원 후보자를 추천하는 경우 사외이사 및 감사위원은 주주총회 선임으로 후보 추천 절차가 종료됩니다.

바.사외이사의 전문성 (1)사외이사 지원 조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

경영지원팀
5
상무보 1명 (0.2년)부장 2명 (4.7년)차장 2명 (11.1년)
사외이사의 직무수행에 필요한 요청 사항에 대한 지원 사외이사에 대한 회사 정보제공 지원 및 교육 실시 이사회 등 회의 소집 및 운영을 위한 실무 지원 이사회 등 연간 운영계획 수립 및 평가 지원 그 밖에 사외이사 역할과 책임을 위해 필요한 업무 지원

(2)사외이사 교육실시 현황

교육일자
교육실시주체
참석 사외이사
불참시 사유
주요 교육내용

2022.12.23
내부교육
사외이사전원
-
IFRS17(新보험회계제도) 설명

2023.03.08
법무법인 율촌
사외이사 전원
-
지주회사의 자회사 감독 및 내부통제 관련

2023.03.27
내부교육
김명애
-
신임 사외이사 교육

2023.12.29
내부교육
사외이사전원
-
퇴직연금 시장의 이해와 현황

2023.12.29
EY한영
사외이사 전원
-
내부회계관리제도 규제환경 변화

상기 집합교육 외에도 감사위원의 원활한 업무 수행 및 전문성 강화를 위해 관련 교육 및 경영정보 제공 등을 다음과 같이 지원하고 있음
- 금융 및 그룹 관련 주요 기사 스크랩 제공 (매일)- 월간 그룹 경영현황 지표 및 실적 제공 (매월)

2. 감사제도에 관한 사항

가. 감사위원회 위원의 인적사항 및 사외이사 여부

성명
사외이사여부
경력
회계ㆍ재무전문가 관련

해당 여부
전문가 유형
관련 경력

안동현
예
·뉴욕대 경영학(재무) 박사·고려대 경영대 조교수(2000~2001)·서울대 경제학부 부교수,교수(2003~2008)·로얄뱅크오브스코틀랜드 퀀트전략 본부장 (2008~2009)·자본시장연구원 원장 (2016~2018)·現 서울대 경제학부 교수 (2009~)
예
회계·재무분야학위보유자(2호 유형)
·고려대 경영학 석사·(미)뉴욕대 경영학(재무) 박사·노스캐롤라이나대학 키난-플래글러 경영대 조교수, 부교수 (1996~2004)·고려대 경영대 조교수 (2000~2001)·서울대 경제학부 부교수, 교수(2003~2008)·서울대 경제학부 교수 (2009~현재)

이상훈
예
·서울 북부지법 판사(1990~1992)·서울 고등법원 판사(1904~2005)·전주지법 군산지원 지원장(2006~2007)·사법연수원 교수(2007~2010)·서울 중앙지법 부장판사(2010~2011)·現 법무법인 삼우 대표변호사(2012~)
-
-
-

조홍희
예

·중부지방국세청 조사3국장(2007)·서울지방국세청 조사4국장(2008)

·국세청 법인납세국장, 징세법무국장(2009)

·서울지방국세청장(2010)·現 법무법인 태평양 고문(2011~)

예
금융기관·정부·증권유관기관 등 경력자(4호 유형)

·국세청 법인세과(주무)서기관 (1996~1997)·서울지방국세청 조사2국 조사 4과장(2002)·국세청 법인세과장(2003)·중부지방국세청 조사3국장(2007)·서울지방국세청 조사4국장(2008)·국세청 법인납세국장, 징세법무국장(2009)

※ 전문가유형 (상법 시행령 제37조 제2항 각 호 관련)① 회계사(1호 유형)- 기본자격 : 회계사인지 여부

- 근무기간 : 자격관련 업무에 5년 이상 종사하였는지 여부

② 회계·재무분야 학위보유자(2호 유형)

- 기본자격 : 회계·재무분야 관련 석사학위 이상 학위취득자인지 여부

- 근무기간 : 연구기관 또는 대학에서 회계 또는 재무 관련 분야의 연구원이나 조교수 이상으로 근무한 경력이 모두 5년 이상인지 여부

③ 상장회사 회계·재무분야 경력자(3호 유형)

- 기본자격 : 상장회사에서 회계·재무분야 관련 업무에 종사하였는지 여부

- 근무기간 : 임원으로 5년 또는 임직원으로 10년 이상인지 여부

④ 금융기관·정부·증권유관기관 등 경력자(4호 유형)

- 기본자격 : 금융기관·정부·증권유관기관 등에서 회계·재무관련 업무 또는 이에 대한 감독업무를 수행하였는지 여부

- 근무기간 : 합산하여 5년 이상인지 여부

나. 감사위원회 위원의 독립성 ① 감사위원 선출기준 및 운영 현황

선출기준의 주요내용
충족여부
관련 법령 등

3명 이상의 이사로 구성
충족(3명)
지배구조법 제19조제1항

사외이사가 위원의 3분의 2 이상
충족(전원 사외이사)
지배구조법 제19조제2항

감사위원 후보는 임원후보추천위원회에서 추천하고,이 경우 위원 총수의 3분의 2 이상의 찬성으로 의결
충족(3명)
지배구조법 제19조제4항

감사위원이 되는 사외이사 1명 이상에 대해다른 이사와 분리하여 선임
충족
지배구조법 제19조제5항

위원 중 1명 이상은 회계 또는 재무전문가
충족(2명)
지배구조법 제19조제1항 후단

감사위원회의 대표는 사외이사
충족(안동현 사외이사)
지배구조법 제16조제4항

감사위원 선임 시 의결권 제한에 관한 사항
충족(위원 전원)
지배구조법 제19조제6항 및 제7항

기타 결격요건- 최대주주의 특수관계인- 주요주주 및 그의 배우자와 직계존비속 등
충족(결격요건 없음)
지배구조법 제6조

② 감사위원 선임배경 및 이해관계

성 명
선임배경
추천인
임기
연임여부및 횟수
회사와의관계
최대주주 또는주요주주와의 관계

안동현
회계재무 전문가로서 관계법령 및 임원후보추천위원회규정 등이 요구하는 임원의 자격요건을 모두 충족
임원후보추천위원회
2022.3.24~2024년정기주주총회일
재선임
해당사항없음
해당사항없음

이상훈
법률 전문가로서 관계법령 및 임원후보추천위원회규정 등이 요구하는 임원의 자격요건을 모두 충족
임원후보추천위원회
2022.3.24~2024년정기주주총회일
재선임
해당사항없음
해당사항없음

조홍희
세무 전문가로서 관계법령 및 임원후보추천위원회규정 등이 요구하는 임원의 자격요건을 모두충족
임원후보추천위원회
2022.3.24~2024년정기주주총회일
신규선임
해당사항없음
해당사항없음

다. 감사위원회의 활동

[기간 : 23.01.01~24.03.13]

회차
개최일자
의안내용
가결여부
이사의 성명

안동현[위원장](출석률:100%)
이상훈(출석률:100%)
조홍희(출석률:100%)

찬반여부

2023-01
23.02.02.
보고
1. 금융감독원 종합검사 결과 보고
-
-
-
-

2. 준법감시인의 CY2022 하반기 내부통제 활동 결과 및 CY2023 상반기 계획 보고
-
-
-
-

부의
1. CY2022 내부통제시스템 평가결과 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2. CY2022 자금세탁방지업무 운영실태 평가결과 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2023-02
23.02.27
보고
1. 외부감사인의 제13기 감사결과 보고
-
-
-
-

2. 계열사 CY2022 4분기 자체감사활동 및 CY2023 감사계획 보고
-
-
-
-

3. 외부감사인의 비감사업무 용역계약 보고
-
-
-
-

4. CY2022 내부회계관리제도 운영실태 보고
-
-
-
-

부의
1. CY2022 내부회계관리제도 운영실태 평가결과 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2. 제13기 감사보고서 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

3. CY2022 감사결과 보고 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

4. 제14기 제2회 임시주주총회 의안 및 서류에 대한 조사결과 진술의견 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

5. 제13기 정기주주총회 의안 및 서류에 대한 조사결과 진술의견 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2023-03
2023.03.08
부의
1. CY2023 감사업무 추진계획 수정 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2. 감사업무 관련 규정 개정의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2023-04
2023.05.15
보고
1. CY2023 1분기 외부감사인 검토 보고
-
-
-
-

2. CY2023 1분기 그룹 감사업무 보고
-
-
-
-

3. CY2023 1분기 지주 내부 감사업무 보고
-
-
-
-

부의
1. CY2022 외부감사인 준수사항에 대한 평가의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2023-05
2023.08.07
보고
1. CY2023 상반기 외부감사인 검토 보고
-
-
-
-

2. CY2023 2분기 그룹 감사업무 보고
-
-
-
-

3. CY2023 2분기 지주 내부 감사업무 보고
-
-
-
-

4. 준법감시인의 CY2023 상반기 내부통제 결과 보고
-
-
-
-

5. 감사위원회직무규정시행세칙 개정 보고
-
-
-
-

2023-06
2023.11.03
부의
1. 제14기 제3회 임시주주총회 의안 및 서류에 대한 조사결과 진술의견 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2023-07
2023.11.10
보고
1. CY2023 3분기 그룹 감사업무 보고
-
-
-
-

2. CY2023 3분기 지주 내부 감사업무 보고
-
-
-
-

3. CY2023 3분기 외부감사인 검토 보고
-
-
-
-

2023-08
2023.12.29
부의
1. CY2024 감사업무 추진계획 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2. 감사업무 관련 규정 개정의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2024-01
2024.02.07
보고
1. CY2023 4분기 그룹 감사업무 보고
-
-
-
-

2. CY2024 계열사 자체 감사계획 보고
-
-
-
-

3. 외부감사인의 비감사용역 보고
-
-
-
-

4. 준법감시인의 CY2023 하반기 내부통제 활동 결과 및 CY2024 상반기 계획 보고
-
-
-
-

2024-02
2024.02.28
보고
1. CY2023 내부회계관리제도 운영실태 보고
-
-
-
-

부의
1. CY2023 자금세탁방지업무 운영실태 및 내부통제시스템 평가 결과 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2. CY2023 감사업무 결과 보고 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

3. CY2023 내부회계관리제도 운영실태 평가결과 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2024-03
2024.02.28
보고
1. 외부감사인의 제14기 감사결과 보고
-
-
-
-

부의
1. 제14기 감사보고서 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2. 제14기 정기주주총회 의안 및 서류에 대한 조사결과 진술의견 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

라. 교육 실시계획 감사위원회는 내부회계관리제도 운영실태 평가 주체로서, 내부회계관리제도 관련법령 등에서 정하는 사항 등의 이해를 위해, 내부회계관리규정에 근거하여 관련사항에 대한 교육을 연 1회 실시 예정

마. 감사위원회 교육실시 현황

교육일자
교육실시주체
참석 감사위원
불참시 사유
주요 교육내용

2022.12.23
내부교육
사외이사 전원
-
IFRS17(新보험회계제도) 설명

2023.03.08
법무법인 율촌
사외이사 전원
-
지주회사의 자회사 감독 및 내부통제 관련

2023.12.29
내부교육
사외이사 전원
-
퇴직연금 시장의 이해

2023.12.29
한영회계법인
사외이사 전원
-
2023년 회계연도 내부회계관리제도 규제환경 변화

바. 감사위원회 지원조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

감사팀
5
부장 2명(평균 9.0년)차장 2명(평균 0.3년)과장 1명(0.9년)
회사 및 계열사 감사 및 지적사항 조치 확인,회사 일상감사, 계열사 자체감사 모니터링 등

사. 준법감시인 등에 관한 사항

① 준법감시인 현황

성명
성별
출생년월
직위
상근여부
주요경력

최연묵
남
1974.04
상무
상근
ㆍ정일법무법인 변호사 (2006.1~2007.8)ㆍ메리츠화재해상보험 사내변호사 (2007.8~2015.12)

② 준법감시인 등의 주요 활동내역 및 그 처리결과

점검일시
주요 점검내용
점검결과

연간
연간 내부통제체제 점검
특이사항 없음

반기
내부통제위원회 활동(내부통제 주요 이슈 점검 등)
특이사항 없음

매월
그룹사 내부통제 활동내역 점검
특이사항 없음

23.01.01~24.2.7
그룹 업무위수탁 및 겸직 검토
특이사항 없음

23.01.01~24.2.7

주요 일상업무와 관련한 사전 법률 검토
특이사항 없음

23.01.01~24.2.7

임직원 내부통제 교육활동 등
특이사항 없음

③ 준법감시인 지원조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

Compliance팀
2
상 무(8년)과 장(2년)
내부통제 활동(임직원교육, 내부통제시스템 점검,주요 일상업무 사전 검토 등)

3. 주주총회 등에 관한 사항

가. 투표제도 현황

(기준일 :
2024년 03월 13일
)

투표제도 종류
집중투표제
서면투표제
전자투표제

도입여부
채택
미도입
도입

실시여부
X
X
제12기 정기주총(2022.3월)제14기 제1회 임시주총 (2023.1월)제14기 제2회 임시주총 (2023.3월)제13기 정기주총 (2023.3월)제14기 제3회 임시주총 (2023.11월)

(1) 집중투표제 : 정관상 집중투표제 배제조항이 없을 경우 채택으로 봄

(2) 전자투표 및 전자위임장 권유에 관한 사항

당사는 제6기 정기주주총회 (2016년 3월 정기주주총회)부터 「상법」제368조의4에 따른 전자투표제도와「자본시장과 금융투자업에 관한법률 시행령」제160조제5호에 따른 전자위임장권유제도를 주주총회에서 지속 활용하고있으며, 이 두 제도의 관리 업무를 한국예탁결제원에 위탁하여 운영하고 있음. (3) 기타 의결권대리행사권유제도상기 전자위임장 제도 외에 서면위임장을 포함 의결권을 위임받고 있으며 ①피권유자에게 직접 교부 ②우편 또는 모사전송(FAX) ③ 전자우편으로 위임장 용지 송부 방법으로 주주총회 개시 전까지 대리인을 통해 직접 교부 또는 우편 접수를 받고 있음

나. 의결권 현황

(기준일 :
2024년 02월 07일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
주식수
비고

발행주식총수(A)
보통주
203,372,114
-

-
-
-

의결권없는 주식수(B)
보통주
14,280,092
자기주식

-
-
-

정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)
-
-
-

-
-
-

기타 법률에 의하여의결권 행사가 제한된 주식수(D)
보통주
-
-

-
-
-

의결권이 부활된 주식수(E)
-
-
-

-
-
-

의결권을 행사할 수 있는 주식수(F = A - B - C - D + E)
보통주
189,092,022
-

-
-
-

다. 주식사무

정관상 신주인수권의 내용

제13조 (신주인수권)

① 이 회사의 주주는 신주발행에 있어서 그가 소유한 주식 수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 가진다.

② 제1항의 규정에 불구하고 다음 각 호의 1에 해당하는 경우에는 주주 외의 자에게 이사회 결의로 신주를 배정할 수 있다.

1. 발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 자본시장과 금융 투자업에 관한 법률 등 관련법령에 의하여 일반공모증자 방식에 의한 신주를 발행하는 경우

2. 발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 자본시장과 금융 투자업에 관한 법률 등 관련법령에 의하여 주주우선공모증자 방식에 의한 신주를 발행하는 경우

3. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 등 관련법령에 의하여 우리사주 조합원에게 신주를 우선 배정하는 경우

4. 상법 등 관련법령에 의하여 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행 하는 경우

5. 발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 등 관련법령에 의하여 증권예탁증권 발행에 따라 신주를 발행하는 경우

6. 발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 긴급한 자금조달 또는 회사의 경영상 필요에 따라 국내외 금융기관 또는 기관 투자자에게 신주를 발행하는 경우

7. 발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 회사에 대하여 자금제공, 여신제공, 선진금융기술 및 노하우의 제공, 이 회사와 긴밀한 업무제휴관계에 있거나 기타 회사의 경영에 기여한 제3자에게 신주를 발행 하는 경우

③ 제2항 각 호의 1의 방식에 의해 신주를 발행할 경우에는 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정한다.

④ 주주가 신주인수권을 포기 또는 상실하거나 신주배정에서 단주가 발생하는 경우에 그 처리방법은 이사회의 결의로 정한다.

결산일
12월 31일
정기주주총회
3월 중

주주명부폐쇄시기
매년 1월 1일부터 1월 31일까지(주주명부폐쇄기준일 : 매년 12월 31일)

명의개서대리인(전화번호 및 주소)
한국예탁결제원 02) 3774 - 3000서울특별시 영등포구 여의나루로4길 23

주주의 특전
없음
공고방법
당사홈페이지 공고(http://www.meritzgroup.com)

주1) 2019년 9월 16일부터「주식·사채 등의 전자 등록에 관한 법률」이 시행됨에 따라 주권 및 신주인수권증서에 표시되어야 할 권리가 의무적으로 전자등록되어 기존에 기재하던「주권의 종류」는 기재하지 않음주2) 전산장애 또는 그밖의 부득이한 사유로 회사의 인터넷 홈페이지에 공고를 할 수 없을 때에는 서울특별시에서 발행되는 매일경제신문에 게재함.

라. 주주총회 의사록 요약

구 분
안 건
결의 내용
비 고

제14기 제3회 임시주주총회(2023.11.10)

- 자본준비금 감소의 건

원안대로 승인
-

제13기 정기
주주총회
(2023.03.17)

- 제13기(2022.1.1~2022.12.31) 재무제표 승인 및 이익배당 결의의 건- 사내이사 선임의 건 (후보자 김용범)

- 사외이사 선임의 건 (후보자 김명애)

- 이사 보수한도 승인의 건

원안대로승인
-

제14기 제2회임시주주총회(2023.03.08)

- 자회사(증권)와의 포괄적 주식교환계약 승인의 건

원안대로 승인
-

제14기 제1회임시주주총회(2023.01.05)
- 자회사(증권)와의 포괄적 주식교환계약 승인의 건
원안대로 승인
-

제12기 정기주주총회(2022.03.24)

- 제12기(2021.1.1~2021.12.31) 재무제표 승인 및 이익배당 결의의 건- 자본준비금 감소의 건

- 사외이사 선임의 건(2명) 사외이사 후보 이상훈 사외이사 후보 조홍희- 감사위원이 되는 사외이사 선임의 건(1명) 감사위원이 되는 사외이사 후보 안동현 - 사외이사인 감사위원회 위원 선임의 건(2명) 사외이사인 감사위원회 위원 후보 이상훈 사외이사인 감사위원회 위원 후보 조홍희

- 이사 보수한도 승인의 건

원안대로 승인
-

제11기 정기주주총회(2021.03.26)
- 제11기(2020.1.1~2020.12.31) 재무제표 승인 및 이익배당 결의의 건- 이사 선임의 건 (사내이사 1명)- 이사 보수한도 승인의 건
원안대로승인
-

제10기 정기주주총회(2020.03.13)
- 제10기(2019.1.1~2019.12.31) 재무제표 승인 및 이익배당 결의의 건 - 이사(사외이사포함) 선임의 건 (3명) 사내이사 후보 김용범, 사외이사 후보 이상훈 사외이사 후보 한순구 - 감사위원이 되는 사외이사 선임의 건(1명) 후보 안동현 - 사외이사인 감사위원회 위원 선임의 건(2명) 감사위원 후보 이상훈 감사위원 후보 한순구 - 이사 보수한도 승인의 건
원안대로승인
-

VI. 주주에 관한 사항

1. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 주, %)

성 명
관 계
주식의종류
소유주식수 및 지분율
비고

기 초
기 말

주식수
지분율
주식수
지분율

조정호
최대주주 본인
보통주
97,747,034
48.06
97,747,034
48.06
-

조효재
혈족1촌
보통주
168,130
0.08
168,130
0.08
-

김용범
임원
보통주
350,000
0.17
350,000
0.17
-

김중현
계열사임원
보통주
3,535
0.00
3,535
0.00
-

선욱
계열사임원
보통주
2,128
0.00
2,128
0.00
-

장원재
계열사 임원
보통주
12,406
0.01
12,406
0.01
-

장철
계열사 임원
보통주
1,036
0.00
1,036
0.00
-

이종현
계열사임원
보통주
731
0.00
731
0.00
-

차희준
계열사 임원
보통주
13,955
0.01
13,955
0.01
-

계
보통주
98,298,955
48.33
98,298,955
48.33
-

-
-
-
-
-
-

2. 최대주주의 주요경력 및 개요

성 명
출생년월
주요경력 (작성기준일로부터 최근 5년간 기재)

기 간
경력사항
겸임여부

조정호
1958.10
14년 3월 ~ 20년 3월21년 3월 ~ 현재
ㆍ메리츠금융지주 회장ㆍ메리츠금융지주 회장
해당사항 없음

※ 작성기준일로부터 최근 5년간 주요 경력을 기재하였음

3. 최대주주의 최대주주(법인 또는 단체)의 개요
해당사항 없음

4. 최대주주 변동내역

(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 주, %)

변동일
최대주주명
소유주식수
지분율
변동원인
비 고

2019.03.27
조정호 외 3인
96,829,190
69.05
특수관계인의 수 변동
-

2020.03.13
조정호 외 4인
96,829,600
69.05
특수관계인의 수 변동
-

2020.05.29
조정호 외 4인
96,829,600
72.25
자기주식소각
-

2020.12.31
조정호 외 4인
96,829,486
72.25
특수관계인 장내매도
-

2021.12.27
조정호 외 5인
96,832,556
72.26
특별관계자 장내매수
-

2021.12.31
조정호 외 4인
96,832,260
72.26
특별관계자 장내매도
-

2022.03.11
조정호 외 4인
96,832,260
73.89
자기주식소각
-

2022.06.23
조정호 외 4인
96,832,260
75.16
자기주식소각
-

2022.09.06
조정호 외 4인
96,832,260
75.90
자기주식소각
-

2023.02.01
조정호 외 5인
97,171,904
55.77
메리츠화재 주식교환
-

2023.03.31
조정호 외 5인
97,171,904
56.63
자기주식소각
-

2023.04.05
조정호 외 8인
98,260,488
47.19
메리츠증권 주식교환
-

2023.04.21
조정호 외 8인
98,290,240
47.21
특수관계인 장내매수
-

2023.08.10
조정호 외 6인
98,288,730
47.20
특수관계인 장내매도
-

2023.10.24
조정호 외 6인
98,318,730
47.22
특수관계인 장내매수
-

2023.11.23
조정호 외 7인
98,298,224
47.21
특별관계자 변동
-

2023.11.30
조정호 외 7인
98,298,224
48.33
자기주식소각
-

2023.12.08
조정호 외 8인
98,298,955
48.33
특별관계자 변동
-

5. 주식의 분포

가. 주식 소유현황

(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 주)

구분
주주명
소유주식수
지분율(%)
비고

5% 이상 주주
조정호 외 8인
98,298,955
48.33
-

(주)메리츠금융지주
14,894,093
7.32
자기주식

국민연금
13,631,874
6.70
-

우리사주조합
97,806
0.05
-

나. 소액주주현황

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 주)

구 분
주주
소유주식
비 고

소액주주수
전체주주수
비율(%)
소액주식수
총발행주식수
비율(%)

소액주주
43,557
43,572
99.97
78,366,905
203,372,114
38.55
-

6. 주가 및 주식거래실적

(단위 : 원, 주)

종 류
23년 7월
23년 8월
23년 9월
23년 10월
23년 11월
23년 12월

보통주
최 고
49,200
54,700
58,600
53,600
58,100
59,200

최 저
41,150
48,200
54,000
47,900
51,000
55,700

평 균
45383
50525
55079
51468
54245
57,426

일간거래량
최 고
1,210,408
739,174
983,600
724,366
733,558
1,076,087

최 저
291,639
207,450
220,798
219,322
223,409
239,953

월간거래량
12,319,580
9,696,523
8,703,134
8,169,928
8,248,696
8,595,340

VII. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원 등의 현황

가. 임원 현황

(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
등기임원여부
상근여부
담당업무
주요경력
소유주식수
최대주주와의관계
재직기간
임기만료일

의결권있는 주식
의결권없는 주식

김용범
남
1963.01
대표이사 부회장
사내이사
상근
이사회의장 리스크관리위원회 보수위원회 임원후보추천위원회
·서울대 경영학 학사·삼성투신운용 채권운용본부장·삼성증권 캐피탈마켓사업본부장·메리츠증권 부사장·메리츠증권 대표이사 사장·메리츠화재 대표이사 부회장
350,000
-
임원
2014.3.21~
-

조정호
남
1958.10
회장
사내이사
상근
이사회
·스위스 I.M.D 대학원 경영학 석사·메리츠화재 회장·메리츠증권 회장·메리츠금융지주 회장
97,747,034
-
본인
2014.3.21~
-

이상훈
남
1959.11
사외이사감사위원
사외이사
비상근
이사회 선임사외이사 감사위원회 보수위원회 임원후보추천위원회 위원장
·듀크대 Lawschool L.L.M. 석사·서울 북부지법 판사·서울 고등법원 판사·전주지법 군산지원 지원장·사법연수원 교수·서울 중앙지법 부장판사·現 법무법인 삼우 대표변호사
-
-
임원
2020.3.13~
-

안동현
남
1964.03
사외이사감사위원
사외이사
비상근
이사회 감사위원회 위원장 리스크관리위원회 임원후보추천위원회
·뉴욕대 경영학(재무) 박사·서울대 경제학부 부교수,교수·로얄뱅크오브스코틀랜드 퀀트전략 본부장 ·자본시장연구원 원장·現 서울대 경제학부 교수
-
-
임원
2020.3.13~
-

조홍희
남
1959.07
사외이사감사위원
사외이사
비상근
이사회 감사위원회 보수위원회 리스크관리위원회 위원장

·영국 University of Bath 사회과학대학원 석사 박사과정 수료

·서울지방국세청 조사4국장

·국세청 법인납세국장

·서울지방국세청장·現 법무법인 태평양 고문·現 SK케미칼 사외이사

-
-
임원
2022.3.24~
-

김명애
여
1967.09
사외이사
사외이사
비상근
이사회보수위원회 위원장리스크관리위원회 임원후보추천위원회
·서울대 경영학 박사·한국장기신용은행 중견행원·한국신용정보 선임연구원·국민연금관리공단 기금운용본부 팀원(시니어)·숭실대 금융학부 연구교수·現 건국대 글로컬캠퍼스 경영학과 교수
-
-
임원
2023.03.17~
-

최희문
남
1964.10
부회장
미등기
상근
그룹운용부문장

·스탠포드대 MBA·메리츠증권 부사장

·메리츠증권 대표이사 사장

·메리츠증권 대표이사 부회장

-
-
-
2023.11.21~
-

서수동
남
1967.03
부사장
미등기
상근
관리총괄
·서울대 경영학·금융감독원 총무국. 인적자원개발실, 금융교육국·법무법인(유) 태평양 전문위원·메리츠화재 윤리경영실장 전무·現 메리츠화재 ESG경영실장 부사장
-
-
-
2024.1.9~
-

이동진
남
1966.03
부사장
미등기
상근
경영지원실장
·한국외대 법학 학사·메리츠증권 경영지원본부장 상무·메리츠화재 인사총무팀장 상무, 장기보상부문장 전무·메리츠자산운용 대표이사 ·메리츠금융지주 경영지원실장 전무
-
-
-
2018.7.1~
-

김종민
남
1972.02
부사장
미등기
상근
그룹운용부문

·서강대 경영대학원 석사과정(수료)·메리츠화재 자산운용실장 상무·메리츠화재 자산운용실장 전무

·現 메리츠화재 자산운용실장 부사장

152
-
-
2023.11.21~
-

김경환
남
1970.01
부사장
미등기
상근
그룹부채부문
·한국항공대 경영학·메리츠화재 전략영업총괄 상무·메리츠화재 전략영업총괄 전무·現 메리츠화재 전략영업총괄 부사장
14,835
-
-
2023.11.21~
-

여은석
남
1971.07
부사장
미등기
상근
그룹운용부문
·성균관대 경영대학원 석사·메리츠증권 프로젝트금융사업본부장 상무·메리츠증권 프로젝트금융사업본부장 전무·現 메리츠증권 프로젝트금융사업본부장 부사장
4,255
-
-
2023.11.21~
-

한정원
여
1980.12
전무
미등기
상근
브랜드홍보총괄
·서울대 독어교육 학사·現 메리츠증권 홍보본부장 전무·現 메리츠화재 홍보본부장 전무
-
-
-
2019.3.1~
-

오종원
남
1975.03
전무
미등기
상근
CRO 겸 위험관리책임자
·한국과학기술원 경영공학 석사·메리츠증권Solution팀 상무보·現 메리츠화재 리스크관리팀장 겸 위험관리책임자 전무
5,736
-
-
2021.1.1~
-

김정일
남
1975.02
전무
미등기
상근
그룹부채부문
·Columbia University 통계학 석사·메리츠화재 개인영업마케팅파트장 상무·메리츠화재 개인영업기획팀장 상무·現 메리츠화재 개인영업기획팀장 상무
-
-
-
2023.11.21~
-

최연묵
남
1974.04
상무
미등기
상근
준법감시인
·한국외대 법학 학사·메리츠화재 사내변호사 ·메리츠금융지주 준법감시인 상무보
7,100
-
-
2018.8.1~
-

김근영
남
1974.05
상무
미등기
상근
IT담당(CISO)

·한국과학기술원 전산학 학사·메리츠화재 IT 팀장

·現 메리츠증권 정보보호본부장 상무

·現 메리츠캐피탈 정보보호최고책임자 상무

-
-
-
2021.1.1~
-

은상영
남
1983.06
상무
미등기
상근
그룹부채부문
·美 노스웨스턴대 경영학석사(MBA)·메리츠화재 고객경험TF파트장 부장·메리츠화재 TM TF파트장 부장·現 메리츠화재 TM사업부문장 상무
6,641
-
-
2023.11.21~
-

권동찬
남
1976.07
상무
미등기
상근
그룹운용부문
·서울대 경제학·메리츠증권 트레이딩담당 상무보·메리츠증권 트레이딩담당 상무·現 메리츠증권 트레이딩본부장 상무
3,687
-
-
2023.11.21~
-

김상훈
남
1980.11
상무보
미등기
상근
IR팀장

·서강대 대학원 경제학과 석사·동양증권 리서치(크레딧) ·신한투자증권 리서치(크레딧)·신한투자증권 투자전략부 부서장

-
-
-
2022.12.12~
-

최대현
남
1976.03
상무보
미등기
상근
경영관리담당
·Univ.of North Carolina at Chapel Hill, MBA·금융감독원(기획조정국)수석조사역·금융감독원(전북지원)팀장 ·금융감독원(금융시장안정국)팀장
-
-
-
2023.4.3~
-

곽종욱
남
1976.05
상무보
미등기
상근
경영지원팀장

·동국대 경영학 학사·메리츠화재 총무팀, 지주설립추진TFT

·메리츠금융지주 경영지원팀장

3,041
-
-
2023.11.21~
-

홍태희
남
1971.08
상무보
미등기
상근
재무관리팀장

·인하대 회계학 학사·메리츠화재 자금·회계 차장

·메리츠금융지주 재무관리팀장

14,000
-
-
2023.11.21~
-

주1) 최대주주와의 관계는 「금융회사의 지배구조에 관한 법률 시행령」제3조 제1항에 기재되어 있는 관계이며 '임원'의 경우 최대주주 본인이 출자 하고 있는 법인의 '임원'을 의미함 주2) 공시서류제출일 현재 등기임원의 임기만료일 - 김용범 대표이사 : 2026년 정기주주총회일까지 - 조정호 사내이사 : 2024년 정기주주총회일까지 - 이상훈 사외이사, 안동현 사외이사, 조홍희 사외이사 : 2024년 정기주주총회일까지 - 김명애 사외이사 : 2025년 정기주총일까지주3) 미등기임원은 임기만료일 기재 생략하였음.주4) 당사 임원이 과거 임원으로 재직하였던 회사의 파산, 회생 또는 채권금융기관협의회와의 경영정상화 이행약정의 체결이 있는지 여부 → 해당사항 없음

나. 직원 등 현황

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

직원
소속 외근로자
비고

사업부문
성별
직 원 수
평 균근속연수
연간급여총 액
1인평균급여액
남
여
계

기간의 정함이없는 근로자
기간제근로자
합 계

전체
(단시간근로자)
전체
(단시간근로자)

경영관리
남
13
-
16
-
29
3.2
4,438
153
-
-
-
-

경영관리
여
9
-
1
-
10
4.9
1,253
125
-

합 계
22
-
17
-
39
3.6
5,691
146
-

주1) 직원수는 공시작성기준일 현재 재직인원 기준이며 미등기임원을 포함하여 기재하였음주2) 연간급여 총액은 급여, 상여, 성과급 등을 포함하며 소득세법 제20조에 따라 관할 세무서에 제출하는 근로소득지급명세서의 근로소득을 기준으로 기재함

다. 미등기임원 보수 현황

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

구 분
인원수
연간급여 총액
1인평균 급여액
비고

미등기임원
17
3,733
220
-

2. 임원의 보수 등

<이사ㆍ감사 전체의 보수현황>

가. 주주총회 승인금액

(단위 : 백만원)

구 분
인원수
주주총회 승인금액
비고

이사(사외이사)
6(4)
8,000
-

나. 보수지급금액

나-1. 이사ㆍ감사 전체

(단위 : 백만원)

인원수
보수총액
1인당 평균보수액
비고

6
4,720
787
-

나-2. 유형별

(단위 : 백만원)

구 분
인원수
보수총액
1인당평균보수액
비고

등기이사(사외이사, 감사위원회 위원 제외)
2
4,443
2,222
-

사외이사(감사위원회 위원 제외)
1
56
56
-

감사위원회 위원
3
221
74
-

감사
-
-
-
-

다. 이사·감사의 보수지급기준

- 등기이사(사외이사, 감사위원회 위원 제외): 보수의 종류에는 근로소득, 퇴직소득 등이 있으며 근로소득은 급여, 상여, 기타 근로소득 등으로 구분되어 있음. 급여는 보수위원회에서 결의한 임원보수지급규정의 「임원연봉기준표」에 의거하여 책정함. 상여는 성과보수규정 및 보수위원회 결의에 근거하여 정량평가 항목과 정성평가 항목을 종합적으로 고려하여 산출하며, 기타 근로소득은 보수위원회에서 결의한 임원 복리후생 및 처우에 관한 규정 등에 따라 지급함. 퇴직소득은 임원퇴직금지급규정에 따라 지급함.

- 감사위원회 위원: 보수위원회에서 결의한 임원보수지급규정의 「임원연봉기준표」에 의거 하여 책정한 연봉과 회의수당을 포함하여 보수를 지급함.

라.보수지급금액 5억원 이상인 이사ㆍ감사의 개인별 보수현황

<보수지급금액 5억원 이상인 이사ㆍ감사의 개인별 보수현황>

1) 개인별 보수지급금액

(단위 : 백만원)

이름
직위
보수총액
보수총액에 포함되지 않는 보수

조정호
사내이사 회장
3,454
-

김용범
대표이사부회장
989
주식매수선택권 1,057,980주(행사가격 11,160원, 행사기간 : 2020.1.1~2024.12.31)

2) 산정기준 및 방법

(단위 : 백만원)

이름
보수의 종류
총액
산정기준 및 방법

조정호
근로소득
급여
1,000
보수위원회에서 결의한 임원보수지급규정에 의거하여 직위, 직책 등을 고려하여 책정한 연간 급여총액 10억원의 1/12인 83백만원을 매월 지급하였음

상여
2,422
성과급은 보수위원회에서 결의한 회사 경영진 성과보수 지급기준에 따라 회사 성과평가 등을 고려하여 보수위원회에서 결정하고 있음.참고로 회사 성과평가는 주요계열사 정량평가 평점 평균으로 구성된 정량평가 부문과 중장기 성장, 리스크관리 항목 등을 반영한 정성평가 부문을 종합하여 평가하고 있음.상기 정량평가와 정성평가를 종합한 2022년 회사성과는 최우수 성과등급을 달성하였음정량평가는 업종별 세후ROE 및 주주수익률 등을 비교하여 평가한 계열사 정량평가(보험업 S등급, 금융투자업 S등급, 여신전문금융업 S등급)평균을 적용하여 최종 S등급으로 평가되었으며, 정성평가는 사상 최고 이익 갱신, 주주가치 제고, 재무건전성비율 등을 고려하여 평가하였음.당사는 금융회사의 지배구조에 관한 법률에 의거하여 성과급의 상당액(60%이상)을 이연하여 이를 주가연계 등으로 지급하고 있음. 따라서 CY2023에 지급한 상기 공시금액은 CY2019 이후 발생한 성과급 이연분의 2023년도 지급분과 CY2022성과급의 1차년도 지급분을 합친금액에 대하여 보수위원회 결의에 따라 지급한 금액이며, 이연성과급은 주가연계에 따른 주가변동분 등을 반영하여 지급한 금액임.

주식매수선택권 행사이익
-
-

기타 근로소득
32
보수위원회에서 결의한 임원복지후생 관련 규정 등에 따라 지원한 근로소득 반영 금액임.

퇴직소득
-
-

기타소득
-
-

김용범
근로소득
급여
140

보수위원회에서 결의한 임원보수지급규정에 의거하여 직위, 직책 등을 고려하여 책정한 연간 급여총액의 1/12 해당 금액을 매월 지급하였음(겸직 적용하여 11월 이전 7백만원, 12월 이후 66백만원 월 지급)

상여
845
성과급은 보수위원회에서 결의한 회사 경영진 성과보수 지급기준에 따라 회사 성과평가 등을 고려하여 보수위원회에서 결정하고 있음.참고로 회사 성과평가는 주요계열사 정량평가 평점 평균으로 구성된 정량평가 부문과 중장기 성장, 리스크관리 항목 등을 반영한 정성평가 부문을 종합하여 평가하고 있음.상기 정량평가와 정성평가를 종합한 2022년 회사성과는 최우수 성과등급을 달성하였음정량평가는 업종별 세후ROE 및 주주수익률 등을 비교하여 평가한 계열사 정량평가(보험업 S등급, 금융투자업 S등급, 여신전문금융업 S등급)평균을 적용하여 최종 S등급으로 평가되었으며, 정성평가는 사상 최고 이익 갱신, 주주가치 제고, 재무건전성비율 등을 고려하여 평가하였음.당사는 금융회사의 지배구조에 관한 법률에 의거하여 성과급의 상당액(60%이상)을 이연하여 이를 주가연계 등으로 지급하고 있음. 따라서 CY2023에 지급한 상기 공시금액은 CY2019 이후 발생한 성과급 이연분의 2023년도 지급분과 CY2022성과급의 1차년도 지급분을 합친금액에 대하여 보수위원회 결의에 따라 지급한 금액이며, 이연성과급은 주가연계에 따른 주가변동분 등을 반영하여 지급한 금액임.

주식매수선택권 행사이익
-
-

기타 근로소득
4
보수위원회에서 결의한 임원복지후생 관련 규정 등에 따라 지원한 근로소득 반영 금액임.

퇴직소득
-
-

기타소득
-
-

<보수지급금액 5억원 이상 중 상위 5명의 개인별 보수현황>

1) 개인별 보수지급금액

(단위 : 백만원)

이름
직위
보수총액
보수총액에 포함되지 않는 보수

조정호
사내이사 회장
3,454
-

이동진
경영지원실장부사장
1,136
-

김용범
대표이사부회장
989
주식매수선택권 1,057,980주(행사가격 11,160원, 행사기간 : 2020.1.1~2024.12.31)

김상훈
IR팀장상무보
505
-

2) 산정기준 및 방법

(단위 : 백만원)

이름
보수의 종류
총액
산정기준 및 방법

조정호
근로소득
급여
1,000
보수위원회에서 결의한 임원보수지급규정에 의거하여 직위, 직책 등을 고려하여 책정한 연간 급여총액 10억원의 1/12인 83백만원을 매월 지급하였음

상여
2,422
성과급은 보수위원회에서 결의한 회사 경영진 성과보수 지급기준에 따라 회사 성과평가 등을 고려하여 보수위원회에서 결정하고 있음.참고로 회사 성과평가는 주요계열사 정량평가 평점 평균으로 구성된 정량평가 부문과 중장기 성장, 리스크관리 항목 등을 반영한 정성평가 부문을 종합하여 평가하고 있음.상기 정량평가와 정성평가를 종합한 2022년 회사성과는 최우수 성과등급을 달성하였음정량평가는 업종별 세후ROE 및 주주수익률 등을 비교하여 평가한 계열사 정량평가(보험업 S등급, 금융투자업 S등급, 여신전문금융업 S등급)평균을 적용하여 최종 S등급으로 평가되었으며, 정성평가는 사상 최고 이익 갱신, 주주가치 제고, 재무건전성비율 등을 고려하여 평가하였음.당사는 금융회사의 지배구조에 관한 법률에 의거하여 성과급의 상당액(60%이상)을 이연하여 이를 주가연계 등으로 지급하고 있음. 따라서 CY2023에 지급한 상기 공시금액은 CY2019 이후 발생한 성과급 이연분의 2023년도 지급분과 CY2022성과급의 1차년도 지급분을 합친금액에 대하여 보수위원회 결의에 따라 지급한 금액이며, 이연성과급은 주가연계에 따른 주가변동분 등을 반영하여 지급한 금액임.

주식매수선택권 행사이익
-
-

기타 근로소득
32
보수위원회에서 결의한 임원복지후생 관련 규정 등에 따라 지원한 근로소득 반영 금액임.

퇴직소득
-
-

기타소득
-
-

김용범
근로소득
급여
140
보수위원회에서 결의한 임원보수지급규정에 의거하여 직위, 직책 등을 고려하여 책정한 연간 급여총액의 1/12 해당 금액을 매월 지급하였음(겸직 적용하여 11월 이전 7백만원, 12월 이후 66백만원 월 지급)

상여
845
성과급은 보수위원회에서 결의한 회사 경영진 성과보수 지급기준에 따라 회사 성과평가 등을 고려하여 보수위원회에서 결정하고 있음.참고로 회사 성과평가는 주요계열사 정량평가 평점 평균으로 구성된 정량평가 부문과 중장기 성장, 리스크관리 항목 등을 반영한 정성평가 부문을 종합하여 평가하고 있음.상기 정량평가와 정성평가를 종합한 2022년 회사성과는 최우수 성과등급을 달성하였음정량평가는 업종별 세후ROE 및 주주수익률 등을 비교하여 평가한 계열사 정량평가(보험업 S등급, 금융투자업 S등급, 여신전문금융업 S등급)평균을 적용하여 최종 S등급으로 평가되었으며, 정성평가는 사상 최고 이익 갱신, 주주가치 제고, 재무건전성비율 등을 고려하여 평가하였음.당사는 금융회사의 지배구조에 관한 법률에 의거하여 성과급의 상당액(60%이상)을 이연하여 이를 주가연계 등으로 지급하고 있음. 따라서 CY2023에 지급한 상기 공시금액은 CY2019 이후 발생한 성과급 이연분의 2023년도 지급분과 CY2022성과급의 1차년도 지급분을 합친금액에 대하여 보수위원회 결의에 따라 지급한 금액이며, 이연성과급은 주가연계에 따른 주가변동분 등을 반영하여 지급한 금액임.

주식매수선택권 행사이익
-
-

기타 근로소득
4
보수위원회에서 결의한 임원복지후생 관련 규정 등에 따라 지원한 근로소득 반영 금액임.

퇴직소득
-
-

기타소득
-
-

이동진
근로소득
급여
187
보수위원회에서 결의한 임원보수지급규정에 의거하여 직위, 직책 등을 고려하여 책정한 연간 급여총액의 1/12 해당 금액을 매월 지급하였음(겸직 적용하여 7월 이전 10백만원, 8월~11월 21백만원 지급 직위 승진 따른 12월 25백만원 월 지급)

상여
932
성과급은 보수위원회에서 결의한 회사 경영진 성과보수 지급기준에 따라 개인고과율 등을 고려하여 결정하고 있음. 개인고과율은 주요계열사 실적 등으로 구성된 정량평가 부문과 정량 평가가 어려운 부분을 반영하여 평가한 정성평가부문을 종합하여 평가하고 있으며, 2022년 개인고과율은 우수 등급으로 평가되었음. 정량평가는 업종별 세후ROE 및 주주수익률 등을 비교하여 평가한 계열사 정량평가(보험업 S등급, 금융투자업 S등급, 여신전문금융업 S등급)평균 등을 반영하였음.정성평가부문은 경영관리 및 성장에 기여한 점 등을 평가 받았음. 당사는 금융회사의 지배구조에 관한 법률에 의거하여 성과급의 상당액(60%이상)을 이연하여 이를 주가연계 등으로 지급하고 있음. 따라서 CY2023에 지급한 상기 공시금액은 CY2019 이후 발생한 성과급 이연분의 2023년도 지급분과 CY2022 성과급의 1차년도 지급분을 합친 금액에 대하여 보수위원회 결의에 따라 지급한 금액이며, 이연성과급은 주가 연계에 따른 주가변동분 등을 반영하여 지급한 금액임

주식매수선택권 행사이익
-
-

기타 근로소득
17
보수위원회에서 결의한 임원복지후생 관련 규정 등에 따라 지원한 근로소득 반영 금액임.

퇴직소득
-
-

기타소득
-
-

김상훈
근로소득
급여
148
보수위원회에서 결의한 임원보수지급규정에 의거하여 직위, 직책 등을 고려하여 책정한 연간 급여총액의 1/12인 12백만원을 매월 지급하였음

상여
350
보수위원회에서 결의한 회사 경영진 성과보수 지급기준 및 임원보수지급규정 등에 의거하여 외부 우수인력 영입을 위한 특별상여금 350백만원을 지급하였음

주식매수선택권 행사이익
-
-

기타 근로소득
7
보수위원회에서 결의한 임원복지후생 관련 규정 등에 따라 지원한 근로소득 반영 금액임.

퇴직소득
-
-

기타소득
-
-

바. 주식매수선택권의 부여 및 행사현황

(단위 : 백만원)

구 분
부여받은인원수
주식매수선택권의 공정가치 총액
비고

등기이사(사외이사, 감사위원회 위원 제외)
1
3,561
-

사외이사(감사위원회 위원 제외)
-
-
-

감사위원회 위원 또는 감사
-
-
-

업무집행지시자 등
-
-
-

계
1
3,561
-

주1) 공정가치에 대한 평가 방법은 재무제표 주석을 참고하시기 바랍니다.

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 원, 주)

부여받은자
관 계
부여일
부여방법
주식의종류
최초부여수량
당기변동수량
총변동수량
기말미행사수량
행사기간
행사가격
의무보유여부
의무보유기간

행사
취소
행사
취소

김용범
등기임원
2015.03.20
신주교부,자기주식교부,차액보상
보통주
1,232,000
-
41,976
-
174,020
1,057,980
2020.01.01~2024.12.31
11,160
X
-

권태길
계열회사 임원
2015.03.20
차액보상(현금)
보통주
1,232,000
-
5,649
1,000,000
89,642
142,358
2020.01.01~2024.12.31
11,160
X
-

※ 공시서류작성기준일(2023년 12월 31일) 현재 종가 : 59,100 원

VIII. 계열회사 등에 관한 사항

1. 계열회사 현황(요약)

가. 기업집단의 명칭 및 소속 회사의 명칭○ 기업집단의 명칭 : 메리츠금융○ 소속회사의 명칭

(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 사)

기업집단의 명칭
계열회사의 수

상장
비상장
계

메리츠금융
1
5
6

나. 계열회사간의 지배ㆍ종속 및 출자 현황을 파악할 수 있는 계통도

240313_계통도

다. 계열회사간의 업무조정이나 이해관계를 조정하는 기구의 현황그룹내 원활한 협력체제 구축과 시너지 창출을 극대화하기 위하여 그룹 경영협의회를 구성하여 운영하고 있습니다.

라. 계열회사 중 회사의 경영에 직ㆍ간접으로 영향력을 미치는 회사 및 내용 당사는 순수금융지주회사로서 당사가 지배하는 주요종속회사의 경쟁력 및 영업실적이 당사의 경쟁력과 수익에 영향을 미치게 됩니다. 당사의 주요종속회사에는 메리츠화재해상보험(주), 메리츠증권(주), 메리츠캐피탈(주)이 있습니다.

마. 회사와 계열회사간 임원 겸직 현황

(기준일 : 2024년 3월 13일)

겸직대상자
계열회사 겸직내역
비 고

회사명
직 책
상근여부

김명애(등기임원)
메리츠화재
사외이사
비상근(등기임원)
-

서수동(미등기임원)
메리츠화재
ESG경영실장
상근(미등기임원)
-

김경환(미등기임원)
메리츠화재
전략영업총괄
상근(미등기임원)
-

김종민(미등기임원)
메리츠화재
자산운용실장
상근(미등기임원)
-

여은석(미등기임원)
메리츠증권
프로젝트금융사업본부장
상근(미등기임원)
-

한정원(미등기임원)
메리츠화재
홍보본부장
상근(미등기임원)
-

메리츠증권
홍보본부장
상근(미등기임원)
-

오종원(미등기임원)
메리츠화재
위험관리책임자/리스크관리팀장
상근(미등기임원)
-

김정일(미등기임원)
메리츠화재
개인영업총괄
상근(미등기임원)
-

김근영(미등기임원)
메리츠증권
정보보호본부장
상근(미등기임원)
-

메리츠캐피탈
정보보호최고책임자
상근(미등기임원)
-

은상영(미등기임원)
메리츠화재
TM사업부문장
상근(미등기임원)
-

권동찬(미등기임원)
메리츠증권
트레이딩본부장
상근(미등기임원)
-

2. 타법인출자 현황(요약)

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

출자목적
출자회사수
총 출자금액

상장
비상장
계
기초장부가액
증가(감소)
기말장부가액

취득(처분)
평가손익

경영참여
-
4
4
1,801,508
2,536,054
-
4,325,431

일반투자
-
-
-
-
-
-
-

단순투자
-
-
-
-
-
-
-

계
-
4
4
1,801,508
2,536,054
-
4,325,431

IX. 대주주 등과의 거래내용

1. 대주주에 대한 신용공여 등

- 해당사항 없음

2. 대주주와의 자산양수도 등 - 해당사항 없음

3. 대주주와의 영업거래
- 해당사항 없음

4. 대주주 이외의 이해관계자와의 거래
가. 계열회사에 대한 신용공여 현황

(단위: 백만원)

거래상대방 (회사와의 관계)
거래종류

한도금액

사용금액
계약기간
이사회결의일

메리츠캐피탈 (손자회사)

지급보증 (

CP 및 회사채 권면보증)

1,000,000
740,000
2023.1.1~2023.12.31
2023.1.17

주1) 공시대상기간 동안 지급보증 제공에 따른 보증이율은 0.02 ~ 0.11%(평균 0.06%)입니다.

나. 지주회사와 종속기업간 거래

(단위: 백만원)

거래상대방 (회사와의 관계)
거래종류
거래금액
거래기간
비 고

메리츠화재 (자회사)
브랜드사용료
25,530
2023.1.1~ 2023.12.31
VAT제외

메리츠증권 (자회사)
브랜드사용료
28,638
2023.1.1~ 2023.12.31
VAT제외

메리츠화재 (자회사)
주식 양수도 (종속기업주식취득)
377
2023.1.18
주1)

메리츠증권 (자회사)
주식 양수도 (종속기업주식취득)
275,526
2023.3.30
주2)

메리츠증권 (자회사)
부동산임대차 등
3,916
2023.11.21~2023.11.22

주1) (주)메리츠금융지주와 메
리츠화재해상보험(주)간 주식의 포괄적 교환일 전 메리츠화재해상보험(주)가 보유한 자기주식 7,064주를 취득한 건으로 자세한 사항은
2023.2.1 증권발행실적보고서(합병등) 공시를 참고하시기 바랍니다.
주2)
(주)메리츠금융지주와 메
리츠증권(주)간 주식의 포괄적 교환일 전 메리츠증권(주)가 보유한 자기주식 36,936,493주를 취득한 건으로 자세한 사항은
2023.4.5 증권발행실적보고서(합병등) 공시를 참고하시기 바랍니다.

다. 기타 이해관계자와의 거래

상기내역 외 특수관계자와의 주요 거래 세부내역은 본 보고서의 재무제표 주석 '특수관계자와의 주요거래'를 참조하여 주시기 바랍니다
.

X. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

1. 공시내용 진행 및 변경사항

가. 공시내용의 진행ㆍ변경 상황

신고일자
제 목
신고내용
신고사항의 진행사항

2023.09.21
주요사항보고서(자기주식취득 신탁계약 체결 결정)
자기주식취득 신탁계약 체결 결정계약금액: 2,400억계약기간: 23.9.21.~24.3.29.
계약기간 종료일(24.3.29.)까지 신탁계약을 통한 자기주식을 취득함

2. 우발부채 등에 관한 사항

가. 중요한 소송사건 등 [지배회사에 관한 사항_메리츠금융지주]
- 해당사항 없음
[주요종속회사에 관한 사항]<손해보험업 부문_메리츠화재>
- 해당사항 없음

<금융투자업 부문_메리츠증권>

가. 중요한 소송사건

(1) 회사가 피고로 계류 중인 주요 소송사건 등의 내역

(기준일 : 2024년 3월 13일)
(단위 : 백만원)

소송의 내용

소제기일

원고

소송가액

진행상황

소송일정

비고

손해배상

2022.02.25.

○○○

캐피탈

41,400

2022.10.07.

소장 도달

-

-

피고

:

당사외

11

인 공동피고

-

관할

:

캐나다 온타리오 법원

부당이득금

2022.11.03.

○○○○

보험

주식회사

56,382

1

심 진행 중

2024.05.09.

변론준비기일

당사외

1

인 공동피고

이행확약금지급청구

2022.11.29.

○○○○○○

지구

도시개발사업조합

500

1

심 진행 중

2024.04.03.

변론기일

-

채권자 대위소송

2022.12.12.

주식회사

○○

1,800

1

심 진행 중

2024.04.05.

변론기일

-

배당이의

2023.03.29.

○○○○○

주식회사

7,225

1

심 진행 중

2024.03.28.

판결선고기일

-

부당이득금

2023.09.26.

주식회사

○○○○

20,000

2023.09.19.

소장 도달

-

-

채무부존재 확인 등

2023.09.15.

○○

군

27,998

1

심 진행 중

2024.04.18.

변론기일

-

부당이득금

2023.11.30.

○○○○

생명보험

주식회사

34,232

2023.12.14.

소장 도달

-

-

손해배상

(

기

)

2023.12.01.

○○○○

공제조합

6,479

2023.12.27.

소장 도달

-

-

(주1) 향후 소송일정 및 대응방안 : 향후 재판 진행경과에 따라 적극적으로 대응할 예정임

(주2) 향후 소송결과에 따라 회사의 영업, 재무, 경영 등에 미칠 영향 : 연결재무제표 주석 참조

(2) 회사가 원고로 계류 중인 주요 소송사건 등의 내역

(기준일 : 2024년 3월 13일)
(단위 : 백만원)

소송의 내용

소제기일

피고

소송가액

진행상황

소송일정

비고

대출금 반환

청구 등

2023.11.01.

○○

호텔앤리조트

(

주

)

외

3

28,862

소장 접수

-

본건 소송의 원고는

대출을 위해 설립된

특수목적법인임

(주1) 향후 소송일정 및 대응방안 : 향후 재판 진행경과에 따라 적극적으로 대응할 예정임

(주2) 향후 소송결과에 따라 회사의 영업, 재무, 경영 등에 미칠 영향 : 연결재무제표 주석 참조

<여신전문금융업 부문_메리츠캐피탈>

(기준일 : 2024년 3월 13일)
(단위 : 천원)

원고
피고
소제기일
소송내용
소송가액
진행사항

주식회사 **타 외 9명

당사

2022.02.21

계약무효확인 청구의 소

38,632,100

1심 진행중

주) 상기 진행중인 소송의 결과는 현재로서는 예측할 수 없으나 향후 재판 진행경과에 따라 적극 대응 예정임

나. 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황
[지배회사에 관한 사항_메리츠금융지주] - 해당사항 없음

[주요종속회사에 관한 사항]<손해보험업 부문_메리츠화재> - 해당사항 없음
<금융투자업 부문_메리츠증권>
- 해당사항 없음
<여신전문금융업 부문_메리츠캐피탈>
- 해당사항 없음

다. 채무보증 및 채무인수 약정현황

[지배회사에 관한 사항_메리츠금융지주]

(기준일 : 2024년 03월 13일)
(단위:백만원)

구분

내역

대상회사

한도금액

사용금액

제공한 지급보증한도

CP 및 회사채 권면보증

메리츠캐피탈

1,000,000
740,000

[주요종속회사에 관한 사항]<손해보험업 부문_메리츠화재> - 해당사항 없음
<금융투자업 부문_메리츠증권>

(단위 : 천원)

구 분
제52기
제51기
제50기

건수
약정금액
약정잔액
건수
약정금액
약정잔액
건수
약정금액
약정잔액

유동화증권매입약정(*1,4)
-
-
-
-
-
-
1
5,000,000
5,000,000

지급보증(*4)
1
17,509,692
17,509,692
1
19,344,919
19,344,919
1
19,271,997
19,271,997

증권인수약정(*4)
-
-
-
-
-
-
-
-
-

조건부대출약정
-
-
-
-
-
-
-
-
-

조건부증권인수약정(*4)
-
-
-
-
-
-
3
34,215,254
34,215,254

한도대출(*4)
220
4,220,608,944
2,000,332,162
293
5,383,390,312
3,076,372,899
217
5,405,422,267
2,784,276,739

대출확약 등(*2,4)
5
171,284,444
171,284,444
10
348,714,444
326,402,944
11
254,282,207
231,970,707

총액합계
226
4,409,403,080
2,189,126,298
304
5,751,449,675
3,422,120,762
233
5,718,191,725
3,074,734,697

중복약정금액(*3)
-
-
-
1
22,311,500
22,311,500
1
22,311,500
22,311,500

순액합계
226
4,409,403,080
2,189,126,298
304
5,729,138,175
3,399,809,262
233
5,695,880,225
3,052,423,197

(*1) 기업어음 중 일부 또는 전부가 시장 매출이 이루어 지지 않아 대금납입이 이루어지지 아니한 잔여기업어음에 대해 기초자산 및 채무인수기관의 일정한 신용등급 유지 등을 조건으로 매입하는 유동성공여 약정을 체결하고 있습니다.(*2) 보고기간종료일 현재 대출확약 및 채권매입확약 등에 따라 대출 및 채권매입 등을 실행할 경우, 약정상 연결기업이 실행 또는 매입해야 하는 금액의 합계입니다.(*3) 동일 거래상대방에게 2가지 이상의 약정을 중복하여 제공하고 있는 금액입니다.(*4) 보고기간종료일 현재 연결기업의 세부 약정내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
거래상대방
약정금액
약정잔액
약정기간

지급보증
Aareal Capital Corporation
17,509,692
17,509,692
2021.7.23 ~ 2024.3.9

지급보증 합계
17,509,692
17,509,692

한도대출
이브도시개발
1,000,000
1,000,000
2021.5.28 ~ 2024.3.29

한도대출
이브도시개발
22,400,000
140,000
2021.5.31 ~ 2024.3.31

한도대출
대신도시플러스
44,600,000
3,660,000
2021.6.29 ~ 2024.8.29

한도대출
대신도시플러스
1,000,000
360,000
2021.6.28 ~ 2024.8.29

한도대출
대신도시플러스
1,700,000
1,700,000
2023.9.26 ~ 2025.4.15

한도대출
우민
1,000,000
580,000
2021.7.13 ~ 2026.7.14

한도대출
우민
34,000,000
10,080,000
2021.7.14 ~ 2026.7.14

한도대출
베스트원프리미엄
1,000,000
1,000,000
2021.7.13 ~ 2025.4.15

한도대출
베스트원프리미엄
149,000,000
57,537,500
2021.7.15 ~ 2025.4.15

한도대출
베스트원프리미엄
400,000
400,000
2023.9.26 ~ 2024.8.27

한도대출
이안산업개발
58,400,000
2,620,000
2021.7.23 ~ 2024.4.23

한도대출
이안산업개발
1,000,000
320,000
2021.7.20 ~ 2024.4.22

한도대출
자승
1,000,000
838,000
2021.8.5 ~ 2024.2.6

한도대출
비에이파주제이차개발
32,000,000
620,000
2021.9.15 ~ 2024.12.15

한도대출
비에이파주제이차개발
1,000,000
1,000,000
2021.9.14 ~ 2024.12.16

한도대출
비에이파주제이차개발
8,700,000
8,700,000
2023.11.10 ~ 2024.8.9

한도대출
한국패션유통물류
1,000,000
810,000
2023.3.13 ~ 2024.3.18

한도대출
와이제이
1,000,000
1,000,000
2021.11.18 ~ 2024.9.19

한도대출
와이제이
56,300,000
5,180,000
2021.11.19 ~ 2024.9.19

한도대출
정웅씨앤디
48,000,000
25,260,000
2021.7.28 ~ 2024.10.28

한도대출
정웅씨앤디
1,000,000
1,000,000
2021.7.27 ~ 2024.10.28

한도대출
우정개발
1,000,000
222,800
2021.9.30 ~ 2024.3.4

한도대출
우정개발
62,000,000
17,200
2021.10.1 ~ 2024.3.1

한도대출
아이엠디씨
1,000,000
1,000,000
2021.10.12 ~ 2024.9.13

한도대출
아이엠디씨
18,800,000
3,200,000
2021.10.13 ~ 2024.9.13

한도대출
더지음개발
1,000,000
1,000,000
2021.11.25 ~ 2025.4.25

한도대출
더지음개발
26,000,000
10,940,000
2021.11.26 ~ 2025.4.26

한도대출
제이더블유에이치컴퍼니
1,000,000
740,000
2021.11.29 ~ 2024.5.30

한도대출
제이더블유에이치컴퍼니
20,000,000
2,060,000
2021.11.30 ~ 2024.5.30

한도대출
리드온산업개발
1,000,000
1,000,000
2021.11.30 ~ 2025.11.3

한도대출
리드온산업개발
74,000,000
48,100,000
2021.12.1 ~ 2025.11.1

한도대출
엘오케이디앤씨
1,000,000
1,000,000
2021.12.24 ~ 2025.6.27

한도대출
엘오케이디앤씨
26,000,000
9,630,000
2021.12.27 ~ 2025.6.27

한도대출
경보산업개발
500,000
500,000
2023.9.26 ~ 2024.12.16

한도대출
파라마크케이비제1호사모투자합자회사
9,320,000
4,830,000
2021.10.6 ~ 2025.12.10

한도대출
파인스트리트아시아인프라전문투자형사모특별자산투자신탁1-2호(재간접형)
1,731,500
376,022
2020.9.25 ~ 2033.3.3

한도대출
아진종합개발
1,000,000
1,000,000
2022.2.17 ~ 2024.12.18

한도대출
아진종합개발
32,900,000
1,160,000
2022.2.18 ~ 2024.12.18

한도대출
보아스개발
1,000,000
1,000,000
2022.2.16 ~ 2024.7.24

한도대출
보아스개발
45,200,000
8,999,500
2022.2.24 ~ 2024.7.24

한도대출
레이더스밸리
1,000,000
1,000,000
2022.2.23 ~ 2024.4.24

한도대출
레이더스밸리
35,000,000
3,380,000
2022.2.24 ~ 2024.4.24

한도대출
에이치피디앤씨
1,000,000
1,000,000
2022.3.15 ~ 2025.1.16

한도대출
에이치피디앤씨
24,000,000
17,800,000
2022.3.16 ~ 2025.1.16

한도대출
골든게이트여수
1,000,000
673,000
2022.3.18 ~ 2024.11.21

한도대출
골든게이트여수
32,500,000
4,550,000
2022.3.21 ~ 2024.11.21

한도대출
현진건업개발
1,000,000
1,000,000
2022.3.28 ~ 2025.1.27

한도대출
현진건업개발
24,800,000
4,400,000
2022.3.29 ~ 2025.1.29

한도대출
피에스케이
1,000,000
660,000
2022.3.29 ~ 2024.9.30

한도대출
피에스케이
41,000,000
2,360,000
2022.3.31 ~ 2024.10.1

한도대출
이앤에프제2호사모투자합자회사
2,822,700
1,069,153
2021.12.27 ~ 2030.3.28

한도대출
선제
1,000,000
1,000,000
2022.2.10 ~ 2024.9.11

한도대출
선제
26,000,000
4,460,000
2022.2.24 ~ 2024.9.11

한도대출
더나이스
1,000,000
687,000
2022.2.17 ~ 2024.11.18

한도대출
더나이스
24,800,000
817,000
2022.2.18 ~ 2024.11.18

한도대출
금재디앤씨
1,000,000
1,000,000
2022.4.25 ~ 2026.6.26

한도대출
금재디앤씨
51,200,000
51,200,000
2022.4.26 ~ 2026.6.26

한도대출
블루코브2호감일
37,100,000
7,680,000
2022.5.3 ~ 2025.4.3

한도대출
블루코브2호감일
1,000,000
1,000,000
2022.4.28 ~ 2025.4.3

한도대출
아이엠디
1,000,000
965,000
2022.5.9 ~ 2026.3.12

한도대출
아이엠디
45,200,000
23,804,000
2022.5.12 ~ 2026.3.12

한도대출
퀀텀디브이
19,000,000
5,700,000
2022.5.19 ~ 2024.8.19

한도대출
퀀텀디브이
1,000,000
600,000
2022.5.18 ~ 2024.8.19

한도대출
루펜티스
1,000,000
330,000
2022.5.25 ~ 2025.5.27

한도대출
루펜티스
95,000,000
53,990,000
2022.5.27 ~ 2025.5.27

한도대출
천강개발
1,000,000
1,000,000
2022.5.4 ~ 2025.1.6

한도대출
천강개발
29,000,000
8,500,000
2022.5.6 ~ 2025.1.6

한도대출
에스엠주택산업
1,000,000
960,000
2022.5.27 ~ 2025.5.30

한도대출
에스엠주택산업
62,000,000
9,060,000
2022.5.31 ~ 2025.5.30

한도대출
거산테크놀로지
1,000,000
200,000
2022.5.30 ~ 2024.2.29

한도대출
비케이파트너스
1,000,000
1,000,000
2022.5.30 ~ 2025.2.28

한도대출
비케이파트너스
22,800,000
5,200,000
2022.5.31 ~ 2025.3.3

한도대출
드림스페어제사차
500,000
500,000
2022.6.7 ~ 2025.10.8

한도대출
드림스페어제사차
10,000,000
2,112,195
2022.6.8 ~ 2025.10.8

한도대출
드림스페어제오차
500,000
500,000
2022.6.7 ~ 2025.10.8

한도대출
드림스페어제오차
10,000,000
2,112,195
2022.6.8 ~ 2025.10.8

한도대출
마스턴제38호성남피에프브이
23,000,000
23,000,000
2022.6.17 ~ 2026.9.17

한도대출
마스턴제38호성남피에프브이
1,000,000
1,000,000
2022.6.16 ~ 2026.9.17

한도대출
에스엘티청라제일차
500,000
500,000
2022.6.21 ~ 2025.6.23

한도대출
에스엘티청라제일차
26,500,000
10,065,000
2022.6.22 ~ 2025.6.22

한도대출
에스엘티청라제이차
500,000
500,000
2022.6.21 ~ 2025.6.23

한도대출
에스엘티청라제이차
26,500,000
10,065,000
2022.6.22 ~ 2025.6.22

한도대출
위드디엠
38,300,000
17,780,000
2022.6.24 ~ 2025.2.24

한도대출
위드디엠
1,000,000
1,000,000
2022.6.22 ~ 2025.2.24

한도대출
탑플랜
1,000,000
1,000,000
2022.6.23 ~ 2025.8.27

한도대출
탑플랜
35,000,000
7,800,000
2022.6.27 ~ 2025.8.27

한도대출
태산종합개발
1,000,000
1,000,000
2022.6.27 ~ 2024.11.28

한도대출
더퍼스트한양
1,000,000
1,000,000
2022.6.28 ~ 2026.3.30

한도대출
더퍼스트한양
84,000,000
63,650,000
2022.6.29 ~ 2026.3.29

한도대출
씨케이디앤씨
45,000,000
26,480,000
2022.6.28 ~ 2026.2.27

한도대출
씨케이디앤씨
1,000,000
1,000,000
2022.6.27 ~ 2026.2.27

한도대출
마스턴제113호로지스포인트서운피에프브이
24,000,000
6,300,000
2022.6.30 ~ 2024.10.30

한도대출
STIC Debt-Platform일반사모투자신탁제1호
226,108
88,626
2022.5.4 ~ 2026.5.4

한도대출
네오시티
1,000,000
180,000
2022.6.2 ~ 2024.3.5

한도대출
KKR Real Estate Partners Americas III SCSp
482,535
482,535
2021.11.19 ~ 2032.11.19

한도대출
(주)세원투자건업
600,000
600,000
2021.11.15 ~ 2024.11.15

한도대출
(주)우원산업
400,000
400,000
2021.11.15 ~ 2024.11.15

한도대출
성남고등제일풍경채일반사모부동산투자신탁제1호
300,000
300,000
2021.8.3 ~ 2025.8.4

한도대출
성남고등제일풍경채일반사모부동산투자신탁제1호
19,400,000
19,400,000
2023.8.25 ~ 2025.7.25

한도대출
피앤디유나이티드
37,600,000
1,600,000
2021.7.29 ~ 2024.6.28

한도대출
피앤디유나이티드
3,200,000
3,200,000
2023.10.30 ~ 2024.6.28

한도대출
금강산업건설
32,095,495
32,095,495
2023.10.27 ~ 2025.11.27

한도대출
제영축현제일호
50,000,000
4,000,455
2022.6.30 ~ 2025.7.30

한도대출
제영축현제이호
50,000,000
4,000,455
2022.6.30 ~ 2025.7.30

한도대출
온천공원개발 주식회사
34,600,000
26,600,000
2020.11.19 ~ 2024.11.19

한도대출
주식회사 더로렌
39,900,000
9,240,000
2021.4.29 ~ 2025.10.29

한도대출
(주)더랜드인베스트
39,900,000
9,060,000
2021.4.29 ~ 2025.10.29

한도대출
주식회사 티알씨투
63,000,000
7,786,000
2021.4.20 ~ 2024.8.20

한도대출
마곡마이스피에프브이
200,000,000
3,060,000
2021.6.17 ~ 2024.10.17

한도대출
주식회사 에스시아이
140,000,000
9,360,000
2021.10.21 ~ 2025.6.21

한도대출
주식회사 로지필드
48,000,000
6,000,000
2021.12.1 ~ 2024.5.1

한도대출
주식회사 두영에이앤디
16,800,000
11,725,000
2021.12.22 ~ 2026.9.22

한도대출
미래인로지스부천피에프브이(주)
10,000,000
1,600,000
2022.5.26 ~ 2024.7.26

한도대출
제이디엔씨 주식회사
13,000,000
3,900,000
2022.6.29 ~ 2025.8.29

한도대출
주식회사 엘피
35,000,000
13,800,000
2022.6.29 ~ 2025.12.29

한도대출
골드랜드제이앤제이
1,000,000
1,000,000
2022.6.30 ~ 2026.7.1

한도대출
디에이치네트웍스
1,000,000
1,000,000
2022.7.14 ~ 2026.4.15

한도대출
디에이치네트웍스
39,000,000
39,000,000
2022.7.15 ~ 2026.4.15

한도대출
운서원
1,000,000
791,000
2022.7.19 ~ 2025.11.21

한도대출
운서원
47,000,000
35,162,000
2022.7.21 ~ 2025.11.21

한도대출
신광교테라제일차
1,000,000
1,000,000
2022.7.21 ~ 2027.9.22

한도대출
다올랩터제삼차
500,000
480,000
2022.7.11 ~ 2025.7.22

한도대출
다올랩터제삼차
23,500,000
12,230,000
2022.7.22 ~ 2025.7.22

한도대출
다올랩터제사차
500,000
480,000
2022.7.11 ~ 2025.7.22

한도대출
다올랩터제사차
23,500,000
12,230,000
2022.7.22 ~ 2025.7.22

한도대출
디케이지산개발
1,000,000
963,000
2022.7.21 ~ 2025.7.22

한도대출
디케이지산개발
27,000,000
19,255,000
2022.7.22 ~ 2025.7.22

한도대출
앤씨케이
1,000,000
1,000,000
2022.7.21 ~ 2025.10.22

한도대출
앤씨케이
24,000,000
15,100,000
2022.7.22 ~ 2025.10.22

한도대출
지윰21
1,000,000
1,000,000
2022.7.22 ~ 2027.4.26

한도대출
지윰21
45,000,000
45,000,000
2022.7.25 ~ 2027.4.25

한도대출
대장건설(최임묵)
1,000,000
1,000,000
2022.7.28 ~ 2026.3.30

한도대출
대장건설(최임묵)
34,000,000
24,000,000
2022.7.29 ~ 2026.3.29

한도대출
디벨럽팩토리
1,000,000
1,000,000
2022.8.22 ~ 2025.6.24

한도대출
디벨럽팩토리
15,000,000
4,075,000
2022.8.24 ~ 2025.6.24

한도대출
나르샤인
1,000,000
1,000,000
2022.9.22 ~ 2025.2.21

한도대출
나르샤인
20,000,000
6,140,000
2022.9.23 ~ 2025.2.23

한도대출
라이언 JCGI Blue Pre-IPO 일반 사모투자신탁 제3호
15,550,000
15,550,000
2022.2.25 ~ 2026.2.25

한도대출
주식회사 랜드박스
50,000,000
16,647,000
2022.7.18 ~ 2025.3.18

한도대출
주식회사 기세
169,000,000
83,100,000
2022.7.22 ~ 2027.9.22

한도대출
진기명기개발
1,000,000
961,000
2022.10.7 ~ 2025.7.31

한도대출
진기명기개발
14,000,000
6,839,000
2022.10.21 ~ 2025.7.7

한도대출
페라즈에셋
1,000,000
1,000,000
2022.10.31 ~ 2027.10.15

한도대출
리드산업개발
1,000,000
1,000,000
2022.11.11 ~ 2027.9.15

한도대출
(주)테라앤파트너스
981,000
981,000
2022.4.29 ~ 2024.8.29

한도대출
주식회사 디에이치오토
300,000
300,000
2023.4.26 ~ 2024.4.25

한도대출
㈜아이카
300,000
110,406
2023.7.10 ~ 2024.7.9

한도대출
(주)아이원렌트카
300,000
190,652
2023.3.24 ~ 2024.3.23

한도대출
(주)도로오토모티브
10,000,000
6,603,244
2023.1.5 ~ 2024.1.4

한도대출
주식회사 밴컴퍼니
1,000,000
665,819
2022.12.29 ~ 2023.12.28

한도대출
주식회사 씨엔모터스
2,000,000
1,960,367
2023.9.7 ~ 2024.9.6

한도대출
투투렌트카(유)
7,000,000
4,051,020
2023.6.9 ~ 2024.6.8

한도대출
지엠디태우개발
1,000,000
1,000,000
2022.11.25 ~ 2026.5.27

한도대출
루하갈락티코스
8,974,800
6,665,830
2023.1.16 ~ 2028.1.18

한도대출
베스트원골드
45,000,000
28,682,500
2022.9.7 ~ 2026.9.7

한도대출
베스트원골드
85,900,000
85,900,000
2023.9.7 ~ 2026.9.7

한도대출
복정토지개발
3,000,000
3,000,000
2023.10.4 ~ 2025.7.30

한도대출
주식회사 엘에스제일차
22,000,000
16,900,000
2023.2.24 ~ 2025.11.24

한도대출
해진에셋대부
8,000,000
3,000,000
2023.4.26 ~ 2024.4.17

한도대출
유동화매입프로그램제이차
50,000,000
50,000,000
2023.6.12 ~ 2024.2.29

한도대출
디씨알이
167,000,000
22,900,000
2023.6.28 ~ 2025.6.28

한도대출
디씨알이
1,000,000
1,000,000
2023.6.26 ~ 2025.6.30

한도대출
탕정도시개발
1,500,000
1,500,000
2023.7.21 ~ 2026.4.21

한도대출
애큐온캐피탈
24,000,000
24,000,000
2023.9.22 ~ 2026.9.28

한도대출
KKR Asia Real Estate Partners SCSp
2,589,282
2,589,282
2021.2.9 ~ 2029.3.5

한도대출
울산알프스제일차
11,900,000
350,000
2022.3.8 ~ 2024.12.8

한도대출
울산알프스제이차
11,900,000
350,000
2022.3.8 ~ 2024.12.8

한도대출
케이제이사랑(주)
31,000,000
8,880,000
2021.9.17 ~ 2025.7.17

한도대출
마스턴제171호양주피에프브이
500,000
500,000
2023.4.28 ~ 2024.4.29

한도대출
은평복합개발
47,400,000
47,400,000
2023.6.22 ~ 2028.1.24

한도대출
링크시티피에프브이
33,800,000
33,800,000
2023.6.23 ~ 2027.8.23

한도대출
영랑공원개발
73,700,000
73,700,000
2023.6.30 ~ 2027.6.30

한도대출
우리미래산업개발
4,200,000
4,200,000
2023.6.30 ~ 2026.8.3

한도대출
우리미래산업개발
25,000,000
25,000,000
2023.7.21 ~ 2026.4.21

한도대출
진호개발
5,800,000
5,800,000
2023.9.26 ~ 2024.8.29

한도대출
센트럴렌트카㈜
3,000,000
277,402
2023.11.10 ~ 2024.11.9

한도대출
주식회사 굿초이스
300,000
300,000
2023.9.26 ~ 2024.9.25

한도대출
퍼시픽렌터카㈜
4,000,000
1,946,045
2023.11.10 ~ 2024.11.9

한도대출
주식회사 중부렌트카
1,000,000
681,550
2023.10.17 ~ 2024.10.16

한도대출
합자회사 뉴경성렌트카
300,000
158,100
2023.11.22 ~ 2024.11.21

한도대출
㈜지에이치엔터프라이즈
300,000
33,967
2023.2.27 ~ 2024.2.26

한도대출
에쓰렌트카 주식회사
1,000,000
463,862
2023.3.20 ~ 2024.3.19

한도대출
아이엠에스원 주식회사
1,000,000
626,461
2023.4.13 ~ 2024.4.12

한도대출
㈜이안카
200,000
18,053
2023.6.20 ~ 2024.6.19

한도대출
빌림㈜
300,000
23,692
2023.7.10 ~ 2024.7.9

한도대출
㈜하모니렌트카
6,000,000
159,085
2023.6.14 ~ 2024.6.13

한도대출
㈜세이브카
500,000
267,884
2023.7.14 ~ 2024.7.13

한도대출
㈜퍼스트렌트카
300,000
300,000
2023.8.17 ~ 2024.8.16

한도대출
주식회사한영디앤에스
11,500,000
8,998,400
2023.5.11 ~ 2025.10.11

한도대출
티아이부산피에프브이 주식회사
50,000,000
50,000,000
2023.9.20 ~ 2028.9.20

한도대출
엠큐김해
1,000,000
80,000
2021.12.29 ~ 2024.6.19

한도대출
이지스글로벌일반사모부동산투자신탁530호
91,616,160
91,616,160
2023.9.27 ~ 2027.1.24

한도대출
협성르네상스
10
10
2023.11.10 ~ 2024.10.31

한도대출
제이씨인슈어런스플랫폼제1호사모투자합자회사
159,354
58,531
2022.3.15 ~ 2027.2.25

한도대출
제이씨인슈어런스플랫폼제1호유한회사
4,600,000
3,921,349
2022.3.15 ~ 2027.3.18

한도대출
울산알프스제일차, 울산알프스제이차
1,200,000
1,200,000
2023.9.8 ~ 2024.12.9

한도대출
에이치아이
8,900,000
8,900,000
2023.7.6 ~ 2024.4.6

한도대출
케이제이사랑
17,760,000
17,760,000
2023.7.17 ~ 2025.7.17

한도대출
케이에이치강원개발
28,000,000
28,000,000
2023.7.7 ~ 2025.7.7

한도대출
비에스디앤씨
55,000,000
55,000,000
2023.6.15 ~ 2026.4.10

한도대출
비에스디앤씨
200,000
200,000
2023.4.28 ~ 2024.4.29

한도대출
마스턴제51호여의도피에프브이
5,900,000
5,900,000
2023.6.30 ~ 2026.8.3

한도대출
마스턴제51호여의도피에프브이
15,000,000
15,000,000
2023.9.22 ~ 2027.9.22

한도대출
갈매피에프브이
30,000,000
30,000,000
2023.11.13 ~ 2025.5.13

한도대출
화이트코리아
75,000,000
75,000,000
2023.12.14 ~ 2024.12.16

한도대출
㈜천지렌트카
500,000
258,091
2023.1.30 ~ 2024.1.29

한도대출
㈜금강렌트카
200,000
180,311
2023.2.3 ~ 2024.2.2

한도대출
마이오토㈜
1,000,000
635,473
2023.4.19 ~ 2024.4.18

한도대출
㈜제트카
1,000,000
61,760
2023.5.31 ~ 2024.5.30

한도대출
㈜카즈
200,000
18,079
2023.9.4 ~ 2024.9.3

한도대출
비엔엘케이스타 주식회사
1,000,000
2,880
2023.9.18 ~ 2024.9.17

한도대출
㈜세륜
500,000
412,298
2023.10.10 ~ 2024.10.9

한도대출
㈜번영렌트카
1,000,000
388,783
2023.10.30 ~ 2024.10.29

한도대출
세븐렌탈㈜
500,000
33,438
2023.11.14 ~ 2024.11.13

한도대출
㈜피제이렌트카
500,000
231,237
2023.11.14 ~ 2024.11.13

한도대출
스카이렌트카㈜
300,000
69,985
2023.11.17 ~ 2024.11.16

한도대출
(주)아이언렌트카
500,000
153,000
2023.12.27 ~ 2024.12.26

한도대출
㈜포시즌렌트카
300,000
300,000
2023.12.20 ~ 2024.12.19

한도대출
㈜대영렌트카
500,000
244,025
2023.12.4 ~ 2024.12.3

한도대출
(주)유니온홀딩스
7,000,000
7,000,000
2023.10.26 ~ 2025.2.26

한도대출 합계
4,220,608,944
2,000,332,162

대출확약
우리은행
5,020,000
5,020,000
2020.8.31 ~ 2024.9.4

대출확약
더파트너스
5,441,639
5,441,639
2021.6.16 ~ 2024.8.28

대출확약
더시티
12,997,805
12,997,805
2021.6.16 ~ 2024.8.28

대출확약
알파도시에이치앤지
17,825,000
17,825,000
2021.7.13 ~ 2026.5.15

대출확약
비칠이이
130,000,000
130,000,000
2022.11.11 ~ 2025.11.17

대출확약 합계
171,284,444
171,284,444

약정사항 총계
4,409,403,080
2,189,126,298

<여신전문금융업 부문_메리츠캐피탈>

(기준일 : 2023년 12월 31일)
(단위 : 백만원)

구분
제12기
제11기
제10기

건수
약정금액
약정잔액
건수
약정금액
약정잔액
건수
약정금액
약정잔액

미분양담보대출확약
-
-
-
2
70,500
48,189
2
70,500
48,189

담보대출확약
-
-
-
1
54,450
54,450
1
54,450
54,450

라. 그 밖의 우발채무 등
[지배회사에 관한 사항_메리츠금융지주] 지배회사 메리츠금융지주의 별도 및 연결 기준의 기타 우발부채 등에 관한 사항은 본공시서류 재무제표 주석 및 연결재무제표 주석의 기재내용을 참고하여 주시기 바라며 주요종속회사에 관한 사항은 다음과 같습니다.
[주요종속회사에 관한 사항]<손해보험업 부문_메리츠화재>

메리츠화재의 제103기 연결감사보고서의 주석 '18.약정사항 및 우발사항'을 참조하시기 바랍니다.

<금융투자업 부문_메리츠증권>

- 당좌차월약정 등

(단위: 천원, 미국달러, 유로)

약정종류
거래처
약정한도금액
만기일

일중차월
우리은행
50,000,000
2024.08.30

하나은행
10,000,000
2024.10.28

신한은행
20,000,000
2024.09.05

국민은행
5,000,000
2024.11.17

당좌차월
대구은행
5,000,000
2024.07.01

한도대출
우리은행
30,000,000
2024.08.30

농협은행
50,000,000
2024.03.04

대구은행
20,000,000
2024.12.18

수협은행
20,000,000
2024.07.21

권면보증
메리츠금융지주
1,000,000,000
-

이행지급보증
서울보증보험
6,068,895
건별 약정

한도약정
중국광대은행
20,000,000
2024.02.16

중국은행
20,000,000
2024.12.03

우리은행
30,000,000
2024.05.04

산업은행
100,000,000
2024.08.07

신한은행
20,000,000
2024.08.12

농협은행
20,000,000
2024.02.22

대구은행
20,000,000
2024.05.24

한도약정(단기사채)
다올투자증권
120,000,000
2025.04.10

할인어음(자체)
한국증권금융
200,000,000
2024.10.31

할인어음(청약증거금재원)
한국증권금융
청약금액 내
2024.10.31

기관운영자금(자체)
한국증권금융
200,000,000
2024.03.02

기관운영자금(신탁)
한국증권금융
신탁자금범위 내
2024.03.02

유통금융융자
한국증권금융
400,000,000
2024.07.01

담보금융지원
한국증권금융
700,000,000
2024.04.30

일중거래자금
한국증권금융
200,000,000
2024.03.03

채권딜러금융
한국증권금융
350,000,000
2024.03.31

FX Swap 커미티드 계약
JPMorgan Chase Bank, N.A., Seoul Branch
USD 50,000,000
2024.12.22

JPMorgan Chase Bank, N.A., Seoul Branch
USD 50,000,000
2024.09.06

BNP Paribas
EUR 120,000,000
2024.12.26

※ 그 밖의 약정내역 등은 III. 재무에 관한 사항 내 3. 연결재무제표 주석 중 "32-3. 약정내역" 을 참조하시기 바랍니다.

<여신전문금융업 부문_메리츠캐피탈>

(기준일 : 2023년 12월 31일)
(단위 : 천원)

구 분
내 역
거래처
한도금액
미사용한도금액

제공받은 지급보증
권면보증
메리츠금융지주
1,000,000,000
490,000,000

이행지급보증
서울보증보험
6,068,895

한도대출약정
미사용 약정한도
우리은행
30,000,000
30,000,000

미사용 약정한도
KDB산업은행
100,000,000
80,000,000

미사용 약정한도
신한은행
20,000,000
20,000,000

미사용 약정한도
NH농협은행
20,000,000
20,000,000

미사용 약정한도
대구은행
20,000,000
20,000,000

미사용 약정한도
중국은행
20,000,000
10,000,000

미사용 약정한도
중국광대은행
20,000,000
20,000,000

단기사채한도약정
미사용 약정한도
다올투자증권
120,000,000
50,000,000

3. 제재 등과 관련된 사항

[지배회사에 관한사항_메리츠금융지주]

가. 제재현황

(1) 수사·사법기관의 제재현황

- 해당사항 없음
(2) 행정기관의 제재현황

- 금융감독당국의 제재현황

일자

제재기관

대상자

제재내용

금전적 제재금액

사유

근거법령

2022.12.23
금융감독원

회사

과태료 부과

20,640만원

업무보고서 제출의무 위반,자회사등간 내부거래 등 경영공시 의무 위반

금융지주회사법 제54조 및 제56조금융지주회사 감독규정 제32조 및 제34조

- 공정거래위원회의 제재현황

일자

제재기관

대상자

제재내용

금전적 제재금액

사유

근거법령

2023.10.12
공정거래위원회

회사

과태료 부과

100만원

계열제외 심사 관련 허위 자료 제출 행위

독점규제 및 공정거래에 관한 법률제14조의2 및 제69조의2

(3) 한국거래소 등의 제재현황 - 해당사항 없음
(4) 단기 매매차익 발생 및 반환 현황 - 해당사항 없음
나. 단기매매차익 미환수 현황 - 해당사항 없음

[주요종속회사에 관한 사항]<손해보험업 부문_메리츠화재>

(1) 수사·사법기관의 제재현황

- 해당사항 없음

(2) 행정기관의 제재현황

- 금융감독당국의 제재현황

(단위: 백만원)

일자

제재기관

대상자

처벌 또는 조치 내용

금전적 제재금액

사유

근거법령

2020.09.04
금융감독원

회사

과태료 납부

1,000

통신수단을 이용한 모집 관련 준수사항 위반

보험업법 제96조 등

2020.09.04
금융감독원

임직원

(2명)

관련자 문책처리 완료

(상무, 현직, 견책)

(부사장, 현직, 주의)

-

통신수단을 이용한 모집 관련 준수사항 위반

보험업법 제96조 등

2020.09.04
금융감독원

회사

과태료 납부

200

보험요율 산출의 원칙 등 위반

보험업법 제128조의 2 등

2020.09.04
금융감독원

임직원

(2명)

관련자 문책처리 완료

(전무, 퇴직)

(상무, 퇴직)

-

보험요율 산출의 원칙 등 위반

보험업법 제128조의 2 등

2020.09.04
금융감독원

회사

과징금 납부

62

보험계약의 체결 또는 모집에 관한 금지행위 위반

보험업법 제97조 등

2020.09.04
금융감독원

회사

과징금 납부

178

기초서류 기재사항 준수의무 위반

보험업법 제127조의3 등

2020.09.04
금융감독원

회사

과태료 납부

16

보험계약자 등의 보호의무 등 위반

보험사기방지특별법

제5조 등

2020.09.04
금융감독원

임직원

(1명)

관련자 문책처리 완료

(전무, 현직)

-

자산평가의 방법 등 위반

보험업법 제114조 등

2020.09.04
금융감독원

임직원

(1명)

관련자 문책처리 완료

(부사장, 퇴직)

(상무보, 현직)

-

금지 또는 제한되는 자산운용 등 위반

보험업법 제105조 등

2022.10.14
금융감독원
회사
과태료 납부
200
보험요율산출의원칙등위반
보험업법 제128조의2 등

2022.10.14
금융감독원
회사
기관주의과징금 납부
185
보험계약의중요사항설명의무위반
보험업법 제95조의2

2022.10.14
금융감독원
임직원(2명)
관련자 문책처리완료(상무보,현직,견책)(전무,현진,주의)
-
보험계약의중요사항설명의무위반
보험업법 제95조의2

2022.10.14
금융감독원
회사
과징금 납부
79
기초서류기재사항준수의무위반
보험업법 제127조의3

2022.10.14
금융감독원
임직원(2명)
관련자 문책처리 완료(상무,현직,주의)(상무보,퇴직)
-
기초서류기재사항준수의무위반
보험업법 제127조의3

2023.06.19
금융감독원
회사
과태료 납부
26.4

보험계약자 등의 보호의무 등 위반

보험사기방지특별법

제5조 등

2023.06.19
금융감독원
회사
과징금 납부
5

기초서류 기재사항 준수의무 위반

보험업법 제127조의3

- 공정거래위원회의 제재현황

(단위: 백만원)

일자

제재기관

대상자

처벌 또는 조치내용

금전적 제재금액

사유

근거법령

처벌, 조치에 대한 이행사항

재발방지를 위한 회사의 대책

2022.04.19

공정거래위원회

메리츠화재

시정조치 및

과징금부과

24

한국토지주택공사 발주 2018년 전세임대주택 화재보험 입찰관련 8개 사업자의 부당한 공동행위에 대한 건

독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제40조 제1항 제8호

과징금 납부

재발방지 노력

2022.12.20.

공정거래위원회

메리츠화재 및 직원

검찰고발

-

`22.4월 공정거래위원회의 시정조치 및 과징금 부과 처분을 받은 공공기관 입찰 담합사건 관련하여 공정거래위원회에서 당사 및 당사 직원 형사 고발

독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제40조 제1항 제3호 및 제8호

형사소송 진행 중

재발방지 노력

(3) 한국거래소 등의 제재현황 - 해당사항 없음
(4) 단기 매매차익 발생 및 반환 현황 - 해당사항 없음

<금융투자업 부문_메리츠증권>

가. 수사ㆍ사법기관의 제재현황- 해당사항 없음
나. 행정기관의 제재현황 (1) 금융감독당국의 제재현황 - 금융감독당국의 회사에 대한 제재현황

제재일자
제재기관
조치대상자
조치내용
금전적제재금액
사유 및 근거법령
조치에 대한 회사의 이행현황 및 재발방지를 위한 회사의 대책

2019.06.18
금융감독원
메리츠증권
과태료
800만원
업무보고서 제출의무 위반(자본시장법 제33조 제4항 및 제5항, 동법 시행령 제36조 제3항 및 제7항, 금융투자업규정 제3-66조 제4항)
업무보고서 관련 내부통제 강화하고, 과태료 납부하였음

2021.09.29
금융감독원
메리츠증권
과태료
6,000만원
부당한 재산상 이익의 수령 금지 위반(자본시장법 제71조 제7호, 동법 시행령 제68조 제5항 제3호 등)
재산상이익 수령에 대한 통제 강화 및 정기적 교육 실시하고, 과태료 납부하였음.

2022.02.23
금융감독원
메리츠증권
과태료
19,500만원
공매도 제한 위반 (자본시장법 제180조, 동법 시행령 제208조 제2항 등
공매도에 대한 내부통제 강화하고, 과태료 납부하였음

2022.06.09
금융감독원
메리츠증권
과태료
14,300만원

단독펀드 해지 회피 목적의 집합투자증권 판매 금지 위반, 부당한 재산상 이익의 수령 금지 위반(자본시장법 제71조 제7호, 동법 시행령 제68조 제5항 제3호 등)

불건전 영업행위 관련 통제 강화 및 교육 실시하고, 과태료 납부하였음.

2022.12.12
금융감독원
메리츠증권
과태료
68,900만원
타 수수료 수취 금지 위반 및 매매주문 수탁 부적정(자본시장법 제71조 제7호 등)
2021년 금감원 종합검사 관련 일부 건에 대한 선조치.위반 사항 관련 통제 강화 및 교육 실시하고, 과태료 납부하였음

2023.01.20
금융감독원
메리츠증권
과태료
16,500만원
신탁재산 집합주문 처리절차 위반(자본시장법 제108조 제9호 등)
2021년 금감원 종합검사 관련 일부 건에 대한 선조치.위반 사항 관련 통제 강화 및 교육 실시하고, 과태료 납부하였음

2023.02.01
금융감독원
메리츠증권
과태료
103,750만원
조사분석자료 제3자 사전제공사실 미공표, 전문투자자 지정을 위한 설명의무 미이행, 투자일임재산 운용 부적정, 투자광고 절차 위반(자본시장법 제57조 제6항, 제71조 제7호, 제98조 제2항 제10호 등)
2021년 금감원 종합검사 관련 일부 건에 대한 선조치.위반 사항 관련 통제 강화 및 교육 실시하고, 과태료 납부하였음

2023.03.20
금융감독원
메리츠증권
기관경고
-
신용공여 제한 위반, 금융투자상품 불완전판매, 기업어음증권 등에 대한 지급보증 금지 위반, 손실보전 금지 위반(자본시장법 제55조 제2호, 제72조 제1항, 제166조 및 舊자본시장법 제46조 제2항 등)
2021년 금감원 부문 및 종합검사 결과에 대한 조치로 위반 사항 관련 통제 강화 및 교육 실시함

- 금융감독당국의 임직원에 대한 제재현황

제재일자
제재기관
조치대상자
전/현직 여부
근속연수
조치내용
금전적 제재금액
횡령/배임 등 금액
사유 및 근거법령
조치에 대한 회사의 이행현황 및 재발방지를 위한 회사의 대책

2021.10.29
금융감독원
상무
전직
2년 7개월
견책상당
-
-
부당한 재산상 이익의 수령 금지 위반(자본시장법 제71조 제7호 등)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

2023.03.20.
금융감독원
전무
전직
6년 5개월
견책상당
-
-
단독펀드 해지 회피 목적의 집합투자증권 판매금지 위반부당한 재산상 이익의 수령금지 위반타 수수료 수취 금지 위반(자본시장법 제71조 제7호, 제98조 제3항 제10호 등)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

2023.03.20.
금융감독원
상무
전직
10년 3개월
견책상당
-
-
신용공여 제한 위반 (자본시장법 제72조 제1항 등)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

2023.03.20.
금융감독원
전무
현직
15년 0개월
견책
-
-
사모펀드 등 금융투자상품 불완전판매(舊자본시장법 제46조 제2항, 제47조 제1항, 제3항, 자본시장법 제71조 제5호 등)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

2023.03.20.
금융감독원
전무
현직
15년 0개월
견책
-
-
손실보전 금지 위반 (자본시장법 제55조 제3호)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

2023.03.20.
금융감독원
전무
현직
15년 0개월
견책
-
-
신용공여 제한 위반 (자본시장법 제72조 제1항 등)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

2023.03.20.
금융감독원
상무
현직
10년 10개월
견책
-
-
신용공여 제한 위반 (자본시장법 제72조 제1항 등)
문책조치 이행, 관련 업무 통제 강화 및 교육 실시

(주1) 임직원 : 이사,감사,업무집행지시자,집행임원 및 중요한 직원(주2) 조치대상의 직위, 전.현직구분, 근속연수는 제재조치일 기준
(2) 공정거래위원회의 제재현황 - 해당사항 없음
(3) 과세당국(국세청, 관세청 등)의 제재현황 - 해당사항 없음
(4) 한국거래소 등 기타 행정ㆍ공공기관의 제재현황 - 기타 행정ㆍ공공기관의 회사에 대한 제재현황

제재일자
제재기관
조치대상자
조치내용
금전적 제재금액
사유
근거법령
조치에 대한 회사의 이행현황 및 재발방지를 위한 회사의 대책

2019.12.30
한국거래소
메리츠증권
약식제재금
50만원
프로그램매매 호가표시 의무 위반
유가증권시장 업무규정 제11조, 동 규정 시행세칙 제6조의5 제2항 제2호, 제12조 제1항 제19호 및 제20호
프로그램매매 호가표시 관련 내부통제 강화하고, 약식제재금 납부하였음

2020.01.17
한국거래소
메리츠증권
약식제재금
50만원
프로그램매매 호가표시 의무 위반
유가증권시장 업무규정 제11조, 동 규정 시행세칙 제6조의5 제2항 제2호, 제12조 제1항 제19호 및 제20호
프로그램매매 호가표시 관련 내부통제 강화하고, 약식제재금 납부하였음

2021.03.05
한국거래소
메리츠증권
약식제재금
185만원
미결제약정수량 보유한도 위반
파생상품시장 업무규정 제154조 제1항 제1호, 동 규정 시행세칙 제162조의2
미결제약정수량 보유한도 관련 내부통제 강화하고, 약식제재금 납부하였음

2021.10.12
한국거래소
메리츠증권
약식제재금
50만원
프로그램매매 호가표시 의무 위반
유가증권시장 업무규정 제11조, 동 규정 시행세칙 제6조의5 제2항 제2호, 제12조 제1항 제19호 및 제20호
프로그램매매 호가표시 관련 내부통제 강화하고, 약식제재금 납부하였음

2022.03.18
한국거래소
메리츠증권
약식제재금
50만원
자기주식매매호가 미제출
코스닥시장 업무규정 제10조 제1항, 동 규정 시행세칙 제7조 제1항
자기주식매매호가 제출 관련 내부통제 강화하고, 약식제재금 납부하였음

2022.04.22
한국거래소
메리츠증권
회원제재금
11,900만원
공매도 제한 위반
유가증권시장 업무규정 제17조 제1항, 제18조 제1항, 동 규정 시행세칙 제14조, 시장감시규정 제4조 제1항 제12호
공매도에 대한 내부통제 강화하고, 회원제재금 납부하였음

2022.08.29

한국거래소

메리츠증권

회원제재금

7,000만원

공정거래질서 저해행위 금지 위반

시장감시규정 제4조 제1항 제4호

공정거래질서 저해행위 관련 내부통제 강화하고 회원제재금 납부하였음

- 기타 행정ㆍ공공기관의 임직원에 대한 제재현황 : 해당사항 없음
다. 상장 또는 공시 관련 한국거래소 및 금융투자협회로부터 받은 제재 - 해당사항 없음
라. 단기매매차익의 발생 및 반환에 관한 사항- 해당사항 없음

<여신전문금융업 부문_메리츠캐피탈>

(1) 제재현황

(기준일 : 2023년 12월 31일)

제재일자
제재기관
조치대상
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황 및 재발방지 대책
횡령ㆍ배임해당여부

2019.12.16
금융감독원
메리츠캐피탈
과태료(100만원)
증권발행실적보고서 제출의무 위반(자본시장법 제128조)
증권발행실적 제출 관련 내부통제를 강화하고,과태료 납부하였음
해당없음

(2) 한국거래소 등으로부터 받은 제재- 해당사항 없음
(3) 단기매매차익의 발생 및 반환에 관한 사항- 해당사항 없음

4. 작성기준일 이후 발생한 주요사항 등 기타사항

[지배회사에 관한사항_메리츠금융지주] 해당사항 없음
[종속회사에 관한사항]<손해보험업 부문_메리츠화재> 해당사항 없음
<금융투자업 부문_메리츠증권> -사채발행

구분

내용

사채명

메리츠증권 제
2403-1
회 무기명식 이권부 무보증 사채

발행회차

제
2403-1
회

발행금액

금 이천억원
(\200,000,000,000)

발행목적

운영자금

상장여부

상장
(
예정
)

발행금리

미정

발행일

2024
년
03
월
15
일
(
예정
)

만기일

2027
년
03
월
15
일
(
예정
)

<여신전문금융업 부문_메리츠캐피탈> 해당사항 없음

XI. 상세표

1. 연결대상 종속회사 현황(상세)

(단위 : 백만원)

상호
설립일
주소
주요사업
최근사업연도말자산총액
지배관계 근거
주요종속회사 여부

메리츠화재해상보험㈜
1922.10.01
서울특별시 강남구 강남대로 382
보험업
39,403,862
지배력보유
Y

메리츠증권㈜
1973.02.24
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Three IFC
금융투자업
50,923,817
상동
Y

메리츠대체투자운용㈜
2016.02.05
서울특별시 영등포구 국제금융로2길 11
전문사모집합투자업
23,633
상동
N

AIP Euro Green 일반사모부동산신탁 8호
2018.09.28
서울특별시 영등포구 국제금융로 10 Three IFC 43층
투자펀드
131,719
상동
Y

키움마일스톤US전문투자형사모부동산투자신탁제18호
2019.02.14
서울특별시 영등포구 여의나루로 4길 18
투자펀드
71,401
상동
N

이지스글로벌일반사모부동산투자신탁301호
2019.08.01
서울특별시 영등포구 여의공원로 115 세우빌딩 14층
투자펀드
603,944
상동
Y

이지스글로벌일반사모부동산투자신탁434호
2021.09.29
서울시 영등포구 여의공원로 101 CCMM빌딩 11층 이지스자산운용
투자펀드
310,228
상동
Y

이지스글로벌일반사모부동산투자신탁461호
2022.07.12
서울시 영등포구 여의공원로 101 CCMM빌딩 11층 이지스자산운용
투자펀드
62,174
상동
N

이지스미국일반사모부동산투자신탁266호
2019.12.16
서울특별시 영등포구 여의공원로 115 세우빌딩 14층
투자펀드
209,804
상동
Y

이지스미국일반사모부동산투자신탁292호
2019.12.16
서울특별시 영등포구 여의공원로 115 세우빌딩 14층
투자펀드
376,887
상동
Y

이지스글로벌일반사모부동산투자신탁530호
2023.10.24
서울특별시 영등포구 여의공원로 115 세우빌딩 14층
투자펀드
78,959
상동
Y

유나이티드파트너스일반사모부동산투자신탁글로벌제6호
2019.06.27
서울특별시 종로구 율곡로 6, 에이동 7층
투자펀드
58,868
상동
N

메리츠일반사모부동산투자신탁20호
2019.06.04
서울특별시 영등포구 국제금융로2길 11
투자펀드
100,367
상동
Y

메리츠일반사모부동산투자신탁21호
2019.11.25
서울특별시 영등포구 국제금융로2길 11
투자펀드
1,855
상동
N

피아이에이일반사모부동산투자신탁제6-1호
2020.02.18
서울특별시 영등포구 국제금융로 10 Three IFC 52 층
투자펀드
161,289
상동
Y

피아이에이일반사모부동산투자신탁제6-2호
2020.02.18
서울특별시 영등포구 국제금융로 10 Three IFC 52 층
투자펀드
30,746
상동
N

에코데이지
2020.08.04
서울특별시 영등포구 여의대로 14(여의도동)
자산유동화
40,290
상동
N

디케이프로젝트제사차
2018.11.26
서울특별시 영등포구 여의대로 60(여의도동, NH 투자증권)
자산유동화
30,128
상동
N

피에스에이뷰티테크사모투자합자회사
2023.03.17
서울특별시 성동구 왕십리로 46, 3층
투자펀드
19,929
상동
N

뷰티테크유한회사
2023.03.23
서울특별시 성동구 왕십리로 46, 3층
투자회사
19,409
상동
N

신광교테라제일차
2022.07.06
서울특별시 영등포구 여의나루로 60, 30층 (여의도동)
자산유동화
151,829
상동
Y

PT.MERITZ KORINDO INSURANCE
1998.11.18
Wisma Korindo LT1, JL.M.T.Haryono Kav 62, Jakarta 12780, Indonesia
보험업
64,977
상동
N

메리츠-바이오디자이너스투자조합1호
2022.03.08
서울 영등포구 국제금융로 10
투자조합
13,840
상동
N

JR전문투자형사모부동산투자신탁9-1호1종[재간접형]
2019.11.01
서울시 중구 을지로 100
투자펀드
14,003
상동
N

씨엘공모주전문투자형사모투자신탁1호
2020.11.11
서울시 강남구 테헤란로 401
투자펀드
4,062
상동
N

BKPL사모13호(IPO펀드)
2022.01.05
서울시 강남구 학동로 523
투자펀드
4,066
상동
N

타이거대체선순위대출일반사모부동산투자신탁1호(1종)
2022.01.20
서울시 종로구 종로1길 50
투자펀드
20,514
상동
N

KCGI코리아증권자투자신탁1호[채권]C-2
2009.05.18
서울시 영등포구 국제금융로 10
투자펀드
20,532
상동
N

KCGI차이나증권투자신탁[주식]종류CI
2016.05.02
서울시 영등포구 국제금융로 10
투자펀드
6,001
상동
N

썬앤트리공모주일반사모투자신탁1호
2016.06.09
서울시 영등포구 여의나루로 67
투자펀드
4,969
상동
N

메리츠일반사모부동산투자신탁19호
2019.04.25
서울시 영등포구 국제금융로2길 10
투자펀드
161,438
상동
Y

하이즈에셋IPO일반사모투자신탁2호
2016.02.23
서울시 강남구 영동대로 611
투자펀드
558
상동
N

JB 공모주 전문투자형 사모투자신탁 제3호
2020.08.21
전라북도 전주시 덕진구 백제대로 566
투자펀드
3,335
상동
N

PTR미국NASDAQ100코어전문투자형사모투자신탁1호
2020.11.25
서울시 영등포구 국제금융로 10
투자펀드
43,509
상동
N

파인스트리트아시아인프라일반사모특별자산투자신탁1-2호
2021.03.03
서울시 마포구 양화로 45
투자펀드
22,430
상동
N

케이클라비스공모주일반사모증권투자신탁제2호
2017.01.12
서울시 영등포구 국제금융로 10
투자펀드
540
상동
N

트리니티유니콘공모주일반사모투자신탁1호
2016.06.09
서울시 영등포구 국제금융로 8길 11
투자펀드
4,198
상동
N

알파선순위대출일반사모부동산투자신탁1호
2021.03.31
서울시 영등포구 국제금융로8길 31
투자펀드
16,697
상동
N

트러스타공모주일반사모1호
2022.12.28
서울시 강남구 테헤란로 409
투자펀드
6,078
상동
N

트러스타공모주일반사모4호
2021.07.16
서울시 강남구 테헤란로 409
투자펀드
11,150
상동
N

SARAM4.0 일반사모투자신탁 제1호 CLASS I
2022.10.21
서울시 서초구 사평대로 57길
투자펀드
13,754
상동
N

SARAM4.0 엔터프라이즈일반사모투자신탁 C-S
2023.01.05
서울시 서초구 강남대로 525
투자펀드
13,196
상동
N

벨에포크오퍼튜니티M1제1호
2022.01.05
서울시 강남구 도산대로317
투자펀드
559
상동
N

브이아이MF일반사모증권투자신탁1호[채권]
2022.12.06
서울시 영등포구 국제금융로 10
투자펀드
133,367
상동
Y

키움프런티어일반사모증권투자신탁제20호[채권]
2022.12.07
서울시 영등포구 국제금융로 2길 32
투자펀드
151,237
상동
Y

한강국내일반사모혼합자산투자신탁1호
2022.12.15
서울시 영등포구 국제금융로 10
투자펀드
660,454
상동
Y

메리츠일반사모부동산투자신탁31호
2023.02.21
서울시 영등포구 국제금융로 10
투자펀드
294,159
상동
Y

메리츠캐피탈㈜
2012.03.20
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Three IFC 23층
여신전문금융업
8,598,012
상동
Y

아이트러스트일반사모증권투자신탁3호
2016.09.01
서울특별시 영등포구 의사당대로 1길 25, 5층 507호
투자펀드
71
상동
N

두나미스하이일드일반사모투자신탁제1호
2015.12.02
서울특별시 강남구 테헤란로43길 8, 8층(역삼동, KODECO TOWER)
투자펀드
843
상동
N

멜론공모주일반사모투자신탁1호
2016.08.03
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Two IFC 24층
투자펀드
3,896
상동
N

브레인코스닥벤처일반사모2호C-I
2018.05.03
서울특별시 영등포구 여의대로 70 신한금융투자타워 26층
투자펀드
19,374
상동
N

머큐리코스닥벤처일반사모증권투자신탁제2호
2018.07.25
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Two IFC 24층(여의도동, 서울국제금융센터)
투자펀드
4,992
상동
N

글로벌원코스닥벤처일반사모투자신탁1호
2018.07.25
서울특별시 영등포구 국회대로70길 18 한양빌딩8층
투자펀드
4,149
상동
N

W코스닥벤처(M)일반사모투자신탁제2호
2020.02.17
서울특별시 영등포구 국제금융로10 Three IFC 42층
투자펀드
7,247
상동
N

IPARTNERS Prime 전문투자형 사모투자신탁10호(모펀드)
2020.09.17
서울특별시 강남구 봉은사로 319, 4층(논현동, 내외빌딩)
투자펀드
2,659
상동
N

IPARTNERS Prime 전문투자형 사모투자신탁10호 C(자펀드)
2020.09.17
서울특별시 강남구 봉은사로 319, 4층(논현동, 내외빌딩)
투자펀드
2,659
상동
N

타이거대체전문투자형사모부동산투자신탁31호[재간접형]
2021.02.09
서울특별시 종로구 종로1길 50, 케이트윈타워 A동 10층
투자펀드
10,984
상동
N

엘엑스 LQ Ⅰ 전문투자형사모투자신탁1호
2021.02.24
서울특별시 강남구 언주로 702, 엘엑스자산운용
투자펀드
3,309
상동
N

블리츠하이일드MGreen일반사모투자신탁2호
2021.02.16
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Two IFC 10층
투자펀드
14,107
상동
N

모루장인IPO일반사모투자신탁제2호
2021.02.25
서울특별시 강남구 테헤란로 124, 8층(역삼동, 삼원타워) 모루자산운용
투자펀드
2,344
상동
N

문채이스Galilei공모주하이일드일반사모투자신탁1호
2021.03.02
서울특별시 영등포구 여의대방로67길 22, 504
투자펀드
584
상동
N

타이거대체공모주전문투자형사모투자신탁17호
2021.03.03
서울특별시 종로구 종로1길 50, 케이트윈타워 A동 10층
투자펀드
7,146
상동
N

APEX하이일드공모주일반사모투자신탁1호
2021.04.16
서욱특별시 영등포구 여의대로 14, 11층
투자펀드
488
상동
N

케이핀공모주일반사모투자신탁제2호
2021.04.19
서울특별시 영등포구 국제금융로 8길 11, 6층
투자펀드
284
상동
N

루트엔글로벌하이일드일반사모투자신탁제3호
2021.04.19
서울특별시 영등포구 국제금융로 6길 33 920호
투자펀드
108
상동
N

제이피전문투자형사모혼합자산투자신탁12호
2021.04.21
서울특별시 영등포구 여의나루로 67, 신송빌딩 1001호
투자펀드
534
상동
N

루트엔밸류업일반사모투자신탁제1호
2021.06.15
서울특별시 영등포구 국제금융로6길 33 920호
투자펀드
2,127
상동
N

프라핏Reach-Rich공모주플러스일반사모투자신탁
2021.06.29
서울특별시 강남구 테헤란로 312 (비젼타워)
투자펀드
3,258
상동
N

W코스닥벤처(M)일반사모투자신탁제4호
2021.07.01
서울특별시 영등포구 국제금융로10 Three IFC 42층
투자펀드
8,212
상동
N

아이트러스트Active하이일드일반사모증권투자신탁6호
2016.09.01
서울특별시 영등포구 의사당대로 1길 25, 5층 507호
투자펀드
31,841
상동
N

KAAM하이일드일반사모증권투자신탁제2호
2021.08.06
서울특별시 강남구 논현로 612, 엠빌딩 3층
투자펀드
2,658
상동
N

APEX코스닥벤처일반사모투자신탁1호
2021.09.06
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층 (여의도동, One IFC)
투자펀드
8,900
상동
N

칸서스공모주일반사모투자신탁(혼합자산)
2021.09.16
서울특별시 영등포구 국제금융로 8길 31, SK증권빌딩 10층
투자펀드
81
상동
N

프라핏Reach-Rich하이일드일반사모투자신탁제3호
2021.09.16
서울특별시 강남구 테헤란로 312 비젼타워 15층
투자펀드
673
상동
N

엘엑스 LQ Ⅲ 코스닥벤처전문투자형사모투자신탁1호A
2021.07.20
서울특별시 강남구 언주로 702, 12층(논현동, 라이브플렉스타워)
투자펀드
1,088
상동
N

베스타스일반사모부동산투자신탁제69-2호(재간접형)
2021.11.19
서울특별시 종로구 종로3길 17 D-Tower D1 9층
투자펀드
8,332
상동
N

두나미스공모주일반사모투자신탁제2호
2021.12.10
서울특별시 강남구 테헤란로43길 8, 8층(역삼동, KODECO TOWER)
투자펀드
5,021
상동
N

아이트러스트ActiveIPO일반사모투자신탁5호
2021.12.10
서울특별시 영등포구 의사당대로 1길 25, 5층 507호
투자펀드
23,919
상동
N

코레이트공모주M일반사모증권투자신탁1호
2021.12.10
서울특별시 강남구 테헤란로 124 삼원타워 19층
투자펀드
267
상동
N

제이피일반사모투자신탁14호
2021.12.14
서울특별시 영등포구 여의나루로 67, 신송빌딩 1001호
투자펀드
12,955
상동
N

한국채권스마트하이일드일반사모투자신탁1호[채권혼합]
2022.01.06
서울특별시 영등포구 의사당대로 143 금융투자협회빌딩 5층
투자펀드
31,766
상동
N

KAAM Multi Strategy 일반사모투자신탁제2호
2022.01.06
서울특별시 강남구 논현로 612, 엠빌딩 3층
투자펀드
10,300
상동
N

람다메자닌포커스일반사모투자신탁제1호
2022.03.08
서울특별시 영등포구 국제금융로 6길 11, 12층(여의도동, 삼덕빌딩)
투자펀드
22,237
상동
N

W하이일드공모주일반사모투자신탁3호
2022.03.14
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Three IFC 42층
투자펀드
1,013
상동
N

케이에스하이일드일반사모투자신탁제2호
2022.03.14
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, One IFC 18층
투자펀드
3,184
상동
N

페어웨이공모주일반사모투자신탁1호
2023.09.07
서울특별시 영등포구 여의대방로67길 22, 1001호(여의도동, 태양빌딩)
투자펀드
2,811
상동
N

엘엑스 IPO Opportunity 일반사모투자신탁2호
2023.07.24
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Two IFC 9층
투자펀드
9,774
상동
N

더글로벌일반사모투자신탁4호
2023.08.17
서울특별시 강남구 선릉로91길 18 9층
투자펀드
6,337
상동
N

혁신IB플랜A공모주일반사모투자신탁
2023.09.07
서울특별시 영등포구 의사당대로1길 25 606호
투자펀드
6,669
상동
N

문채이스RICH공모주일반사모투자신탁제1호
2023.07.18
서울특별시 영등포구 여의나루로 67 (여의도동, 신송빌딩) 802호
투자펀드
6,880
상동
N

SH IPO일반사모투자신탁제1호(적격)
2020.06.12
서울특별시 서초구 서초대로 320, 4층(하림인터내셔널빌딩)
투자펀드
3,381
상동
N

원에이츠공모주일반사모투자신탁제1호
2023.08.11
서울특별시 영등포구 여의대방로 67길 10, 407호(외교빌딩)
투자펀드
4,563
상동
N

문채이스RICH재간접형공모주일반사모투자신탁제1호
2023.10.16
서울특별시 영등포구 여의나루로 67 (여의도동, 신송빌딩 8층) 802호
투자펀드
5,080
상동
N

지투지공모주기관전용사모투자합자회사
2022.06.15
서울특별시 강남구 영동대로 701, 10층
투자펀드
3,304
상동
N

한국대안투자스마트교육일반사모투자1호
2018.08.30
서울특별시 서초구 사평대로 26길 48, 5층 (반포동, 미성빌딩) 한국대안투자자산운용㈜
투자펀드
304
상동
N

INMARK영국일반사모부동산투자신탁제19-1호
2019.04.05
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 20층 (여의도동, Two IFC)
투자펀드
25,121
상동
N

제네시스북미업스트림기업1호 사모투자합자회사
2019.07.24
서울특별시 강남구 도산대로 50길 12, 5층
투자펀드
832
상동
N

제네시스업스트림유한회사
2019.06.20
서울특별시 강남구 도산대로 50길 12, 5층
투자펀드
50
상동
N

GM Presidio, LLC
2019.06.21
16192 Coastal Highway, Lewes, DE 19958
투자펀드
10
상동
N

Presidio Co-Investors A LLC
2019.07.04
251 Little Falls Drive, City of Wilmington, County of New Castle, DE 19808
투자펀드
-
상동
N

Southlake Indiana LLC
2007.11.08
Corporation Trust Center, 1209 Orange Street, Wilmington, Delaware 19801, USA
투자펀드
131,120
상동
Y

Southlake Mall
1905.05.27
2109 Southlake Mall, Merrillville, IN 46410, United States
부동산 임대업
175,040
상동
Y

마일스톤인도일반사모부동산투자유한회사
2019.10.25
서울특별시 강남구 삼성로511(삼성동), 골든타워 17층
투자펀드
199,870
상동
Y

삼천리미드스트림일반사모투자신탁제8호[특별자산]
2021.04.28
서울특별시 영등포구 국제금융로6길 42, 삼천리자산운용
투자펀드
233,309
상동
Y

이지스미국일반사모부동산투자신탁401호
2021.06.29
서울특별시 영등포구 여의공원로 101 CCMM빌딩 11층 이지스자산운용
투자펀드
178,862
상동
Y

AIP에너지인프라일반사모특별자산투자신탁3호
2021.08.30
서울특별시 영등포구 여의나루로 53-1, 702호 (여의도동, 대오빌딩)
투자펀드
31,405
상동
N

유진글로벌일반사모부동산투자신탁1호
2022.04.15
서울특별시 영등포구 여의대로 108 파크원 타워1 22층
투자펀드
135,501
상동
Y

Lyric REIT LLC
2021.11.29
251 Little Falls Dr, Wilmington, DE 19808
투자펀드
128,820
상동
Y

Lyric Joint Venture LLC
2021.11.29
251 Little Falls Dr, Wilmington, DE 19808
투자펀드
128,820
상동
Y

Lyric Property Owner LLC
2021.11.30
251 Little Falls Dr, Wilmington, DE 19808
투자펀드
357,904
상동
Y

스프랏글로벌신재생일반사모투자신탁제1호
2022.05.23
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 46층(여의도동, 쓰리아이에프씨)
투자펀드
21,109
상동
N

마일스톤일반사모부동산투자신탁15호
2022.08.11
서울특별시 강남구 삼성로511(삼성동), 골든타워 17층
투자펀드
83,161
상동
Y

마일스톤센트럴일반사모투자신탁
2022.08.11
서울특별시 강남구 삼성로511(삼성동), 골든타워 17층
투자펀드
5,461
상동
N

키파스코스닥벤처일반사모투자신탁제1호
2023.04.11
서울시 서초구 서초대로 74길23, 704호(서초동, 서초타운트라팰리스)
투자펀드
4,587
상동
N

마일스톤일반사모부동산투자신탁16호
2023.03.29
서울특별시 강남구 삼성로511(삼성동), 골든타워 17층
투자펀드
107,685
상동
Y

마일스톤하버이스트일반사모투자신탁
2023.03.29
서울특별시 강남구 삼성로511(삼성동), 골든타워 17층
투자펀드
25,199
상동
N

삼천리미드스트림전문투자형사모투자신탁제9호
2023.09.26
서울특별시 영등포구 국제금융로 6길 42
투자펀드
24,062
상동
N

스틱유진스타사모투자합자회사
2023.03.27
서울특별시 강남구 테헤란로78길 12, 11층
투자펀드
293,657
상동
Y

스틱유진스타홀딩스
2023.03.30
서울특별시 강남구 테헤란로78길 12, 11층
자산유동화
291,774
상동
Y

마데이라제1호사모투자합자회사
2023.10.18
서울특별시 중구 세종대로 136, 26층(태평로1가, 서울파이낸스빌딩)
투자펀드
259,921
상동
Y

에이아이파트너스업스트림일반투자형사모특별자산투자신탁2호
2023.11.15
서울특별시 영등포구 여의나루로 53-1 702호(여의도동, 대오빌딩)
투자펀드
40,190
상동
N

제네시스북미업스트림기업2호사모투자합자회사
2023.11.16
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 27층(여의도동, 원아이에프씨)
투자펀드
20,033
상동
N

Genesis Upstream 2 LLC
2023.11.01
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 27층(여의도동, 원아이에프씨)
투자회사
19,520
상동
N

엑셀시아캔디엑스사모투자합자회사
2023.12.18
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 10층(여의도동)
투자펀드
118,063
상동
Y

캔디엑스홀딩스
2023.12.11
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 10층(여의도동, 투아이에프씨)
투자회사
116,000
상동
Y

사우스레이크제일차
2018.02.08
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Three IFC, 메리츠증권
자산유동화
2,497
상동
N

엠씨비에이치제일차
2018.06.08
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Three IFC, 메리츠증권
자산유동화
55,173
상동
N

메이플베이
2018.05.15
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Three IFC, 메리츠증권
자산유동화
307
상동
N

쥐피아이제육차
2018.08.01
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Three IFC, 메리츠증권
자산유동화
17,873
상동
N

해유동제이차
2018.11.12
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Three IFC, 메리츠증권
자산유동화
28,686
상동
N

시그너스제이차
2019.04.05
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 20층 (여의도동, Two IFC)
자산유동화
25,101
상동
N

메리밀라노
2019.05.03
서울특별시 영등포구 여의대로 60(여의도동)
자산유동화
23,767
상동
N

에스엘티신화
2019.06.17
서울특별시 영등포구 여의대로 60(여의도동)
자산유동화
97,059
상동
Y

케이에스엘제일차
2019.07.04
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 710-c호
자산유동화
8,863
상동
N

그래스랜즈제이차
2019.07.09
서울특별시 영등포구 여의대로 60(여의도동)
자산유동화
949
상동
N

지엠더원
2019.08.16
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Three IFC 27층
자산유동화
1,818
상동
N

케이에스엘제이차
2019.10.04
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 710-c호
자산유동화
13,855
상동
N

비엔나로즈
2019.06.24
서울특별시 영등포구 여의대로 60(여의도동)
자산유동화
155,829
상동
Y

지엠뉴욕제일차
2018.11.12
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Three IFC, 메리츠증권
자산유동화
240,718
상동
Y

세인트루이스
2019.12.09
서울특별시 마포구 마포대로 52, 지하층 38호 (도화동, 고려아카데이텔2)
자산유동화
11,800
상동
N

쥐피아이제십오차
2019.06.21
서울특별시 영등포구 국제금융로6길 11(여의도동)
자산유동화
78,681
상동
Y

에코그란데
2021.01.29
서울특별시 송파구 오금로 62(신천동)
자산유동화
97,119
상동
Y

쥐피아이제십칠차
2020.02.05
서울특별시 영등포구 국제금융로 6길 11
자산유동화
34,969
상동
N

스카이캐슬제일차
2021.04.22
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 27층(여의도동, 서울국제금융센터)
자산유동화
234,030
상동
Y

쥐피아이제십구차
2020.03.11
서울특별시 영등포구 국제금융로 10
자산유동화
178,694
상동
Y

엠성내동제일차
2021.06.11
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동, Three IFC)
자산유동화
8,228
상동
N

에이치디비에이제삼차
2021.05.03
서울특별시 송파구 오금로 62, 1층(신천동)
자산유동화
79,218
상동
Y

서초테라스힐제일차
2021.06.16
서울특별시 영등포구 여의나루로 60, 30(여의도동)
자산유동화
143,685
상동
Y

에스코퍼제일차
2021.07.14
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층(여의도동, Three IFC)
자산유동화
9,806
상동
N

카탈리스트제이차
2021.06.15
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층(여의도동, Three IFC)
자산유동화
31,342
상동
N

지에이치불당제일차
2021.09.08
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층(여의도동, Three IFC)
자산유동화
43,351
상동
N

프로젝트쌍촌
2021.10.13
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층(여의도동, Three IFC)
자산유동화
48,190
상동
N

그레이트역삼제일차
2021.10.20
서울특별시 영등포구 여의대로 108, 13층(여의도동, 파크원타워2)
자산유동화
129,250
상동
Y

헤리스빌제일차
2021.09.30
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 706호(여의도동)
자산유동화
39,291
상동
N

카발리제일차
2021.09.08
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층(여의도동, Three IFC)
자산유동화
61,116
상동
N

그레이트대치제일차
2021.11.03
서울특별시 영등포구 여의대로 108, 13층(여의도동, 파크원타워2)
자산유동화
133,742
상동
Y

스마트합천제일차
2021.11.25
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동)
자산유동화
14,622
상동
N

용산프로젝트제일차
2017.12.14
서울특별시 영등포구 여의대로 60
자산유동화
154,793
상동
Y

코스모조이
2021.12.02
서울특별시 송파구 오금로 62(신천동)
자산유동화
17,266
상동
N

감마스토리제일차
2021.10.27
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 1705호(여의도동, 미원빌딩)
자산유동화
59,998
상동
N

스타크제일차
2021.10.22
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 706호(여의도동)
자산유동화
66,532
상동
N

트리스제일차
2019.12.20
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 27층(여의도동, 서울국제금융센터)
자산유동화
49
상동
N

미디어그로쓰캐피탈제1호
2022.02.04
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층(여의도동)
자산유동화
264,525
상동
Y

제이디울산제일차
2022.01.10
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동, 쓰리아이에프씨)
자산유동화
46,419
상동
N

장암주택개발
2022.03.02
경기도 의정부시 동일로 527, 1층(신곡동)
자산유동화
406
상동
N

나이스선화제이차
2022.03.31
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동, 쓰리아이에프씨)
자산유동화
41,012
상동
N

에스엘티뉴욕제일차
2022.01.17
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 3아이에프씨동(여의도동 서울 국제금융 센터)
자산유동화
330,172
상동
Y

스마트논현제일차
2022.04.18
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동)
자산유동화
147,669
상동
Y

쥐피아이제이십삼차
2022.03.16
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동, 쓰리아이에프씨)
자산유동화
147,889
상동
Y

쥐피아이제이십차
2020.03.12
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동, 쓰리아이에프씨)
자산유동화
27,984
상동
N

그레이트왕산제삼차
2022.04.26
서울특별시 영등포구 여의대로 108(여의도동)
자산유동화
89,907
상동
Y

나이스수성제일차
2022.05.04
서울특별시 영등포구 여의대로 108(여의도동, 파크원타워2)
자산유동화
9,976
상동
N

세교테라
2022.05.16
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층
자산유동화
39,299
상동
N

나이스수표제이차
2022.04.25
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동, 쓰리아이에프씨)
자산유동화
81,562
상동
Y

비크블루제오차
2022.05.03
서울특별시 영등포구 여의대로 108(여의도동)
자산유동화
15,311
상동
N

그레이트울산역제일차
2022.06.15
서울특별시 영등포구 여의대로 108, 13층
자산유동화
26,689
상동
N

더퍼스트지엠제삼십이차
2021.10.07
서울특별시 영등포구 여의대로 108(여의도동, 파크원엔에이치금융타워)
자산유동화
13,283
상동
N

그레이트인덕원제일차
2022.06.17
서울특별시 영등포구 여의대로 108, 13층
자산유동화
21,848
상동
N

에스엘티파주
2022.06.07
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, Three IFC동(여의도동, 서울국제금융센터)
자산유동화
30,589
상동
N

지에스제오차
2022.06.14
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층(여의도동)
자산유동화
30,958
상동
N

에이아이에스독일제일차
2022.04.28
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동, 쓰리아이에프씨)
자산유동화
23,875
상동
N

학산캐슬제일차
2022.06.21
서울시 영등포구 국제금융로 10, 22층(여의도동 쓰리아이에프씨)
자산유동화
66,289
상동
N

네오라온
2022.06.24
서울특별시 영등포구 여의나루로 60, 14층(여의도동, 포스트타워)
자산유동화
45,784
상동
N

네오아이디티
2022.06.23
서울특별시 영등포구 여의나로루 60, 14층(여의도동, 여의도우체국)
자산유동화
45,784
상동
N

그레이트평택고덕제일차
2022.06.20
서울특별시 영등포구 여의대로 108, 13층(여의도동, 파크원타워2)
자산유동화
20,697
상동
N

비크블루제육차
2022.05.02
서울특별시 영등포구 여의대로 108(여의도동)
자산유동화
6,102
상동
N

유포리아제칠차
2020.07.10
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동)
자산유동화
43,324
상동
N

마운트아크로
2022.10.04
서울특별시 영등포구 여의나루로 60, 14층(여의도동, 포스트타워)
자산유동화
414,203
상동
Y

제이에코컴퍼니
2022.11.24
서울특별시 송파구 오금로 58, 801호
자산유동화
8,093
상동
N

광주농성제일차
2023.02.03
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동, 서울 국제금융센터)
자산유동화
22,751
상동
N

엠비에스제일차
2023.02.01
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 15층(여의도동, 쓰리아이에프씨)
자산유동화
56,675
상동
N

올타임하이
2022.12.26
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 15층(여의도동, 쓰리아이에프씨)
자산유동화
45,634
상동
N

뉴라이징레드
2023.01.05
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 710-1호(여의도동, 미원빌딩)
자산유동화
33,940
상동
N

마인드유틸리티
2023.02.17
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 15층 (여의도동)
자산유동화
136,834
상동
Y

제로포자양제일차
2022.11.14
서울특별시 영등포구 국제금융로70, 1705호
자산유동화
43,774
상동
N

부민메트로
2023.02.14
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 1705호(여의도동, 미원빌딩)
자산유동화
77,200
상동
Y

업라이징블루
2023.04.12
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 710-1호(여의도동, 미원빌딩)
자산유동화
31,015
상동
N

업라이징레드
2023.04.11
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 710-1호(여의도동, 미원빌딩)
자산유동화
30,953
상동
N

스마트플러스제삼차
2023.03.15
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동)
자산유동화
19,251
상동
N

가라사니제칠차
2023.04.24
서울특별시 영등포구 국제금융로2길 24
자산유동화
152,083
상동
Y

스마트피에프제일차
2022.08.12
서울특별시 영등포구 국제금융로 10(여의도동)
자산유동화
19,919
상동
N

리브라제일차
2023.04.26
서울특별시 영등포구 여의나루로 60
자산유동화
32,117
상동
N

에스엘티괴정
2023.05.30
서울특별시 영등포구 여의대로 108, 13층(여의도동, 파크원타워2)
자산유동화
12,151
상동
N

마운트시티스케이프
2023.04.10
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 15층(여의도동, 쓰리아이에프씨)
자산유동화
156,765
상동
Y

로즈힐스제일차
2023.05.11
서울특별시 영등포구 국제금융로6길 33, 1101호(여의도동)
자산유동화
27,172
상동
N

메릴랜드
2021.09.09
서울시 마포구 마포대로 52, 지하층 38호(도화동, 고려아카데미텔Ⅱ)
자산유동화
60,828
상동
N

콜롬비아
2021.08.20
서울시 마포구 마포대로 52, 지하층 38호(도화동, 고려아카데미텔Ⅱ)
자산유동화
86,799
상동
Y

엠티제이제일차
2023.05.26
서울특별시 영등포구 여의대로 108, 13층(여의도동, 파크원타워2)
자산유동화
122,389
상동
Y

암스트롱
2022.10.15
서울특별시 마포구 마포대로 52, 지하층 38호
자산유동화
209,407
상동
Y

마인드스탠스
2023.06.05
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 15층(여의도동, 쓰리아이에프씨)
자산유동화
143,603
상동
Y

그레이트신광교제일차
2023.07.13
서울특별시 영등포구 여의대로 56, 5층(여의도동, 한화손해보험빌딩)
자산유동화
8,771
상동
N

쌍령파크제일차
2023.06.20
서울특별시 영등포구 국제금융로2길 24(여의도동)
자산유동화
25,945
상동
N

에코시그니처
2023.06.20
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층(여의도동, 쓰리아이에프씨)
자산유동화
111,431
상동
Y

여주삼교제일차
2023.07.07
서울특별시 영등포구 국제금융로2길 24(여의도동)
자산유동화
49,474
상동
N

루미너스양주제일차
2023.08.07
서울특별시 영등포구 국제금융로2길 24(여의도동)
자산유동화
5,697
상동
N

티에스알와이일차
2023.07.04
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 1705호
자산유동화
66,416
상동
N

에스엘티장항중채제일차
2023.04.18
서울특별시 영등포구 여의나루로4길 18,3층(여의도동,키움파이낸스스퀘어)
자산유동화
30,937
상동
N

카스타드제일차
2023.09.08
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 710-1호(여의도동, 미원빌딩)
자산유동화
90,028
상동
Y

플루아이제일차
2023.09.11
서울특별시 영등포구 여의대로 108, 13층(여의도동, 파크원타워2)
자산유동화
210,061
상동
Y

에코컨티넨탈
2023.06.19
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층(여의도동, 쓰리아이에프씨)
자산유동화
330,546
상동
Y

스마트오산양산제일차
2023.09.08
서울특별시 영등포구 국제금융로2길 24(여의도동)
자산유동화
25,970
상동
N

칼디아제일차
2022.11.14
서울특별시 영등포구 여의나루로 60
자산유동화
24,335
상동
N

아몬드골드
2023.06.27
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 710-1호
자산유동화
52,339
상동
N

유포리아제구차
2023.08.11
서울특별시 영등포구 여의대로 108, 13층(여의도동, 파크원타워2)
자산유동화
149,799
상동
Y

유포리아제십차
2023.09.12
서울특별시 영등포구 여의대로 66, 4층(여의도동)
자산유동화
102,595
상동
Y

밸류스타제일차
2023.08.23
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층(여의도동)
자산유동화
189,285
상동
Y

나인문제일차
2023.06.22
서울특별시 영등포구 국제금융로2길 24
자산유동화
153,552
상동
Y

엠제이베스트제일차
2023.10.04
서울특별시 영등포구 의사당대로 97, 19층(여의도동)
자산유동화
13,337
상동
N

그레이트엠디제일차
2023.09.06
서울특별시 영등포구 여의대로 56, 2층(여의도동)
자산유동화
70,122
상동
N

프로젝트갈매
2023.10.13
서울특별시 영등포구 여의대로 108, 13층(여의도동, 파크원타워2)
자산유동화
29,164
상동
N

에스엘티안산제일차
2023.11.03
서울특별시 영등포구 여의나루로4길 18(여의도동, 키움파이낸스스퀘어)
자산유동화
30,788
상동
N

에스엘티안산제이차
2023.11.03
서울특별시 영등포구 여의나루로4길 18(여의도동, 키움파이낸스스퀘어)
자산유동화
103,068
상동
Y

에너지인프라제일차
2022.05.13
서울특별시 영등포구 국제금융로 10, 22층(여의도동, 서울 국제금융센터)
자산유동화
40,099
상동
N

피아민트제이차
2023.12.07
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 710-1호(여의도동, 미원빌딩)
자산유동화
2
상동
N

피아민트제일차
2023.11.30
서울특별시 영등포구 국제금융로 70, 710-1호(여의도동, 미원빌딩)
자산유동화
75,824
상동
Y

유포리아제십일차
2023.12.06
서울특별시 영등포구 여의대로 66, 4층(여의도동)
자산유동화
262,326
상동
Y

메리츠오토제구차유동화전문회사
2022.10.11
서울특별시 중구 통일로 120
자산유동화
73,343
상동
N

메리츠오토제십차유동화전문회사
2023.05.03
서울특별시 중구 통일로 120 (충정로1가)
자산유동화
126,755
상동
Y

메리츠오토제십일차유동화전문회사
2023.08.31
서울특별시 중구 통일로 120 (충정로1가)
자산유동화
448,224
상동
Y

2. 계열회사 현황(상세)

(기준일 :
2024년 03월 13일
)
(단위 : 사)

상장여부
회사수
기업명
법인등록번호

상장
1
㈜메리츠금융지주
110111-4566406

비상장
5
메리츠화재해상보험㈜
110111-0013328

메리츠증권㈜
110111-0141301

메리츠대체투자운용㈜
110111-5969485

메리츠캐피탈㈜
110111-4823450

메리츠코린도보험
해외현지법인

3. 타법인출자 현황(상세)

(기준일 :
2023년 12월 31일
)
(단위 : 백만원, 주, %)

법인명
상장여부
최초취득일자
출자목적
최초취득금액
기초잔액
증가(감소)
기말잔액
최근사업연도재무현황

수량
지분율
장부가액
취득(처분)
평가손익
수량
지분율
장부가액
총자산
당기순손익

수량
금액

메리츠화재해상보험(주)
비상장
2011.03.25
경영권
81,928
67,653,943
60.89
792,639
36,881,169
1,266,708
-
104,535,112
100.00
2,059,346
35,772,289
868,286

메리츠증권(주)
비상장
2011.03.25
경영권
190,609
328,355,866
53.39
991,739
264,824,713
1,269,346
-
593,180,579
100.00
2,261,085
43,188,568
769,045

메리츠자산운용(주)
비상장
2011.03.25
경영권
12,130
2,646,000
100.00
12,130
2,646,000
12,130
-
-
-
-
-
-

메리츠대체투자운용(주)
비상장
2016.02.05
경영권
5,000
1,000,000
100.00
5,000
-
-
-
1,000,000
100.00
5,000
21,185
2,262

합 계
-
-
1,801,508
-
2,523,923
-
-
-
4,325,431
-
-

주1) 기초는 2023.1.1일 기준이며 최근 사업연도 재무현황은 2022년말 각 사 별도재무제표 기준으로 작성

【 전문가의 확인 】

1. 전문가의 확인

해당사항 없음

2. 전문가와의 이해관계

해당사항 없음