다올투자증권 — 투자설명서 (20230808)
제출인: 다올투자증권

투자설명서
2.1
다올투자증권(주)

투 자 설 명 서

2023년 08월 08일

( 발 행 회 사 명 )다올투자증권 주식회사

( 증권의 종목과 발행증권수 )다올투자증권 주식회사 제551-1회 무기명식 이권부 무보증사채다올투자증권 주식회사 제551-2회 무기명식 이권부 무보증사채

( 모 집 또는 매 출 총 액 )제551-1회 금 이백억원(\20,000,000,000)제551-2회 금 삼백억원(\30,000,000,000)

1. 증권신고의 효력발생일 :
2023년 08월 08일

2. 모집가액 :
제551-1회 금 이백억원(\20,000,000,000)제551-2회 금 삼백억원(\30,000,000,000)

3. 청약기간 :
2023년 08월 08일

4. 납입기일 :
2023년 08월 08일

5. 증권신고서 및 투자설명서의 열람장소

가. 증권신고서 :
전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

나. 일괄신고 추가서류 :
해당사항 없음

다. 투자설명서 :
전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

서면문서 : 다올투자증권(주) : 서울시 영등포구 여의나루로 60 KB증권(주) : 서울특별시 영등포구 여의나루로 50

6. 안정조작 또는 시장조성에 관한 사항

해당사항 없음

이 투자설명서에 대한 증권신고의 효력발생은 정부가 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니며, 이 투자설명서의 기재사항은 청약일 전에 정정될 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

( 대 표 주 관 회 사 명 )KB증권 주식회사

【 대표이사 등의 확인 】

대표이사등의확인_투자설명서_다올투자증권551

【 본 문 】

요약정보

1. 핵심투자위험

하단의 핵심투자위험은 투자설명서 본문에 기재된 투자위험요소 중 중요한 항목만을 투자자의 이해도 제고를 위하여 간단ㆍ명료하게 요약한 것입니다. 자세한 투자위험요소는 "본문-제1부 모집 또는 매출에 관한 사항-Ⅲ. 투자위험요소"에 기재되어 있으니 참고하시기 바랍니다.

구 분
내 용

사업위험

[국내외 경제상황에 따른 금융투자회사의 위험]가.
금융투자업자의 수익성은 국내 증시 및 경기 변동성에 영향을 받을 수 있으며 국내외 금융시장에 내재된 불확실성으로 인해 수익성이 하락할 위험이 있습니다. 또한 과거 단순 투자중개 위주의 사업구조에서는 거래대금이 주요 변수였다면,
최근에는 정치, 경제, 국제관계, 환율, 경기변동 등 다양한 요인들이 금융투자업계의 수익에 영향을 주고 있습니다. 최근 금융투자회사의 양호한 수익성 개선 흐름에도 불구하고, 한국은행이 경제 성장률을 하향 조정한 바 있으며,
향후 국내외 경기 둔화로 인한 증시의 변동성은 금융투자업을 영위하는 당사에게 부정적으로 작용할 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[금융투자회사의 수익구조 관련 위험]나.
국내 금융투자회사의 손익구조는 수수료손익, 유가증권평가 및 처분손익, 파생상품 거래손익 등으로 구성되어 있습니다. 그러나, 금융투자회사의 사업구조 다변화 노력에도 불구하고
수탁수수료가 금융투자회사 전체 수수료 수익의 큰 비중을 차지하고 있습니다. 따라서
대내외 시장의 불확실성으로 인해 시장상황이 악화되고 거래대금이 감소할 시 수탁수수료 수입이 감소하여 실적에 크게 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이러한 금융투자회사의 수익구조로 인한 위험이 야기될 수 있는 점을 유의하시기 바랍니다.
[금융투자회사의 자산구조 관련 위험]다.
당사는 2023년 1분기말 기준 고정이하금액 705억원, 고정이하비율 5.97%로 2022년말 대비 감소하였으나, 2020년 1.86%, 2021년 1.55% 대비 높은 수치를 기록하고 있습니다.
한편, 2018년부터 새롭게 적용된 기업회계기준서 제1109호를 적용한 2023년 1분기말 연결기준 대손충당금 설정대상 채권은 약 4.8조원이며 대손충당금 설정률은 3.5%입니다. 위와 같이 당사의 자산건전성 추이를 고려할 시 단기간 내에 자산건전성이 악화될 가능성은 낮은 편이라고 판단되나, 향후 영업 환경의 변화에 따라 자산건전성이 악화될 가능성이 존재하오니 투자자들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[금융투자회사의 경쟁심화 관련 위험]라.
2023년 1분기말 기준 국내에서 총 60개의 증권사가 경쟁하고 있으며, 최근 금융업권간에는 겸업 허용에 따른 은행 및 보험의 수익증권 판매가 가속화되고 있습니다. 따라서,
금융투자업은 경쟁 심화가 불가피하며 금융상품 간 차별화가 뚜렷하지 않은 상태에서
판매채널이 열위한 금융투자회사는 신규고객 확보와 금융상품 판매 등에 어려움을 겪을 수 있습니다. 또한, 금융투자업 내에서 대형화나 전문화 포지셔닝에 성공하더라도
자산운용, 파생상품 개발, 자기자본 투자 등 업무 수행 과정에서 통합적 리스크 관리에 실패할 경우 재무건전성 악화 및 평판 위험 확대로 어려움을 겪을 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[NCR 개선방안 및 레버리지 규제 관련 위험]마. 영업용순자본비율(NCR)은 금융투자업자가 보유하고 있는 자산의 잠재적손실에 대한 대응능력을 수치화한 것입니다. NCR개선방안에 따른 새로운 산출체계에 따르면 대형 금융투자회사들은 투자여력이 확대되어 활발한 영업이 가능해지는 반면,
중소형 금융투자회사들은 영업에 제약이 발생할 가능성이 있습니다. 또한, 금융당국은 레버리지비율을 도입하여 경영실적이 부진하고 재무건전성이 취약한 금융투자회사에 대한 관리를 강화하고 있습니다.
이러한 규제의 강화 또는 도입은 증권사의 투자형태, 리스크 프로파일, 수익구조, 자금조달구조에 영향을 미칠 것으로 판단되므로, 투자자께서는 개정된 NCR 제도 개선 및 레버리지 규제의 도입이 금융투자사업에 미치는 영향에 유의하시기 바랍니다.
[우발채무 증가 및 관련 규제 강화에 따른 위험]바. 금융위기 이후 은행과 건설사의 신용공여가 줄어들고 이 역할을 금융투자회사가 대신하기 시작하면서
금융투자회사의 우발채무 규모가 증가하는 모습을 보였습니다.
매입약정, 지급보증 등으로 구성된 금융투자회사의 우발채무가 증가할 경우 신용리스크가 확대될 가능성이 있습니다. 이에 금융당국은 2019년 12월 '제3차 거시건전성 분석협의회'를 통해 부동산 PF 익스포저에 대한 건전성 관리 방안을 확정하였습니다. 건전성 관리 방안은 금융업권 전반에 걸쳐 부동산 PF 익스포져에 영향을 미치게 됩니다. 또한
최근 부동산PF에 대한 증권업의 위험 익스포저가 상승하는 추세에 있는 점, 저성장 기조로 인한 부동산시장의 침체 가능성은 우발채무 현실화의 잠재적인 위험요인이 될 수 있습니다. 또한 대형사 대비 자본력이 약한 중소형 금융투자회사들의 경우 더욱 큰 리스크에 노출될 수 있고, 이로 인한 증권업 전반에 부정적인 영향을 미칠 가능성을 배제할 수 없습니다. 따라서 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[금융투자업 관련 법ㆍ제도적 변화에 따른 위험]사.
금융투자업은 영위사업에 대한 법적, 제도적 규제가 상당부분 존재 하는 업종으로 법적ㆍ제도적 변화에 따른 수익 변동성을 내재하고 있습니다. 지난 2019년 12월 5일 금융위, 기획재정부, 금감원 등은
'제3차 거시건전성 분석협의회'를 개최하였고, 부동산PF 익스포져에 대한 건전성 관리 방안을 확정하였으며 관리 방안으로 인하여 증권업계의 주된 수익원 중 하나인 부동산PF 영업 여력이 축소될 가능성이 존재합니다. 또한 정부는 2020년 세법개정안에 증권거래세 인하, 금융투자소득 과세체계 도입, 펀드과세체계 개선 등의 내용을 포함하였으나, 2022년 12월 국회는 국내외 경제상황을 고려해 금융투자소득세의 시행을 2년 유예하기로 하는 소득세법 일부개정안을 의결했습니다.
이처럼 법적, 제도적 규제의 변화가 향후 예측할 수 없는 시점에 발생할 수 있으며 이에 따라 금융투자업의 수익성에 부정적인 영향이 발생할 수 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.
[초대형 투자은행 제도에 따른 양극화 위험]아. 정부가 2016년 8월 "초대형 투자은행 육성을 위한 종합금융투자사업자제도 개선방안" 및 2017년 5월 "초대형 투자은행 육성방안"을 발표하면서 금융투자회사의 대형화가 추진되고 있습니다. 이로 인해,
상위 대형사와 중소형사 간의 수익 및 영업 격차가 확대될 가능성이 있습니다. 따라서,
대형화를 통한 규모의 경제 확보, 또는 특화된 업무영역의 전문화를 이루지 못할 경우 도태되거나 지속적인 수익성 유지가 제한될 가능성이 존재하오니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[자금세탁방지 의무 강화에 따른 위험]자.
금융회사의 자금세탁방지 의무가 국내 뿐만 아니라 국제적으로 강화되고 있습니다. 최근 국내 금융당국의 검사는 국제기구 및 미국 금융당국의 검사와 마찬가지로 자금세탁방지체계의 형식적 준수가 아닌 실질적 운영 효과성을 중점 평가하는 추세입니다.
향후 국내 금융회사들이 국제기준에 부합하는 내부통제체계를 확립하지 못한다면, 자금세탁 규제 리스크에 선제적으로 대응하지 못할 뿐 아니라 금융회사의 건전성과 경영 안정성에도 부정적 영향이 미칠 수 있습니다. 한편, 한국은 FATF 강령(Mandate)에 따라 2019년 1월부터 2020년 2월까지 자금세탁방지와 테러자금조달금지 운영에 대하여 상호평가를 받았으며, 전반적으로 자금세탁/테러자금조달 위험을 잘 이해하고 있고, 견실한 법.제도적 장치를 바탕으로 긍정적인 성과를 내고 있다는 평가를 받았습니다. 다만 향후
부정적인 평가를 받을 시 국가 대외신인도, 수출기업의 금융비용, 환거래 등에 영향을 받을 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[운영위험 및 ABCP 등 유동화증권 기초자산의 부실화에 따른 위험]차. 운영위험(Operational Risk)은 부적절하거나 실패한 내부절차와 직원 및 시스템 등으로 인한 직ㆍ간접적인 손실이 발생하는 위험을 말합니다. 운영위험은 금융투자회사에서 실제로 발생 가능한 위험이며, 발생시
금융투자회사의 존속 여부에 중대한 영향을 미칠수 있습니다. 또한, 금융투자회사가 보유하고 있는 SPC가 발행하는 ABCP 등
유동화증권 기초자산의 부실화에 따라 채무불이행 리스크에 노출될 수 있습니다. 유동화증권 기초자산의 부실화 시,
이는 금융투자회사의 최종손실 규모 및 자산건전성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[고객정보 유출에 따른 위험]카. 당사가 영위하는 금융업은 고객의 정보를 보유하고 있어 개인정보유출 등 정보보안 사고가 발생할 가능성이 존재합니다.
향후 고객정보유출 사고 발생 시 사고 수습에 필요한 관리 비용 및 피해 고객에 대한 손해배상 등의 재무적 위험과 금융투자 회사 및 경영진 등에 대한 대규모 제재 관련 위험, 그 밖의 평판 저하에 따른 영업력 저하 등 회사에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 개인정보보호를 위한 관리 노력에도 불구하고
고객정보 유출사고 발생 시 금융투자회사에 미칠 수 있는 재무적ㆍ비재무적 손실 영향에 대해 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

회사위험

[수익성 관련 위험]가.
증권사의 매출지표로 활용되는 순영업수익을 살펴보면 당사의 순영업수익은 2023년 1분기말 703억원으로 전년 동기 대비 57.0% 감소하였습니다. 부동산 PF를 중심으로한 수수료 수익은 당사의 주요 수익원으로 2020년부터 2022년까지 64.3%~76.0%의 비중을 차지하였습니다.
그러나 2023년 지속적인 시장 금리 상승에 따른 부동산 시장 악화로 PF 관련 신규투자가 축소되며 2023년 1분기말 수수료 수익은 354억원으로 전년 동기 대비 66.7% 감소하였습니다. 또한 이자손익의 경우 고금리 수신경쟁으로 인한 이자비용 반영이 본격화 되면서 2023년 1분기말 기준 574억원을 기록하며 전년 동기 대비 17.8% 감소하였습니다.
이에 따라 당사는 2023년 1분기말 연결기준 115억원의 영업손실을 기록
하였습니다.
한편, 당사의 2023년 1분기말 연결기준 누적 순수수료손익은 354억원으로, 전년동기 1,065억원 대비 711억원 감소하였습니다. 이는 2022년말 기준 전체 순수수료손익의 가장 큰 비중을 차지했던 채무보증관련수수료(34.6%) 및 매수및합병수수료(12.7%)가 각각 85.2%, 95.5% 감소한 것에 기인합니다. 이처럼
당사는 수익구조상 부동산PF 관련 IB 수익에 대한 의존도가 높은 상황으로 시장금리, 자산가격 등 국내외 경제 변수 등과 밀접하게 연관되어 있습니다. 최근 고금리 시장 환경 지속에 따른 부동산 시장 침체 등으로 인해 당사의 수익성에 부정적 영향을 미칠 수 있으므로, 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.
[자본적정성 관련 위험]나. 금융투자업은 순자본비율 및 레버리지비율을 적정 수준으로 유지시켜야 하는 금융위원회 및 금융감독원의 규제가 있습니다.
당사의 2023년 1분기말 영업용순자본은 5,474억원, 총위험액은 3,257억원이며, 순자본비율은 271.29%로 100%를 상회
하고 있어 금융감독당국이 요구하는 순자본비율 기준치를 충족하고 있습니다.
당사의 레버리지비율은 2020년말 647%을 기록한 이후 매년 하락을 지속하며 2023년 1분기말 511%를 기록하였습니다. 당사의 경우 금융당국의 건전성 규제 기준인 1,100%보다 낮은 수준을 기록하고 있습니다.
그러나, 일시적인 대규모 자기자본 투자로 총위험액이 증가하거나, 투자손실 등으로 자기자본이 급감하는 경우, 또는 부채성 자산인 RP 등의 판매증가로 총부채가 증가하는 경우 순자본비율(신NCR)은 감소하고 레버리지비율은 증가할 수 있습니다. 순자본비율(신NCR)과 레버리지비율이 규제수준에 근접하게 될 경우 당사의 영업활동이 위축될 수 있으며, 규제수준을 충족하지 못할 경우 금융감독원으로부터 경영개선 권고 요구 명령 등의 조치로 인하여 영업이 중단될 수 있다는 점을 투자자께서는 유의해 주시기 바랍니다.
[자산건전성 관련 위험]다. 당사는
2023년 1분기말 기준 고정이하금액 705억원, 고정이하비율 4.46%로 2022년말 7.30% 대비 감소하였으나, 2020년 0.81%, 2021년 0.62% 대비 높은 수치를 기록하고 있습니다.
한편, 2018년부터 새롭게 적용된 기업회계기준서 제1109호를 적용한 2023년 1분기말 연결기준 대손충당금 설정대상 채권은 약 4.8조원이며 대손충당금 설정률은 3.5%입니다. 위와 같이 당사의 자산건전성 추이를 고려할 시 단기간 내에 자산건전성이 악화될 가능성은 낮은 편이라고 판단되나, 향후 영업 환경의 변화에 따라 자산건전성이 악화될 가능성이 존재하오니 투자자들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[유동성 및 차입구조 관련 위험]라.
2023년 6월말 기준 당사의 유동성 비율은 112.4%로 기준 수치인 100%를 상회하고 있으며 증권사 평균 유동성 비율 120.3%와 비교하여 소폭 하회 하고 있지만 단기적인 자금수요에 적절히 대처할수 있을 것으로 판단됩니다. 다만,
2023년 6월말 기준 유동성비율은 2020년말 123.4% 대비
약 11.0%p 하락하여 이에 대한 모니터링이 필요할 것으로 예상됩니다.
한편, 당사의 자금조달 실적 추이를 살펴보면 2023년 1분기말 기준 자금조달 평균잔액 4.6조원 중 차입부채가 차지하는 비중이 59.9%이며 그 중 RP매도 평균잔액(1,702,434백만원)과 차입금 평균잔액(895,285백만원)이 56.9%로 높은 비중을 차지하고 있습니다.
RP매도는 일정 수준의 담보를 필요로 하며, 규모가 커질수록 추가적으로 채무증권을 매입해야하므로 금리가 상승할 경우 자금 조달 비용 증가와 보유 채권의 평가손실이 발생할 수 있습니다. 현재 기준금리 동결 혹은 인하 분위기가 조성되고 있는 가운데 금리 인상으로 인한 채권 평가 손실 등은 제한적일 것으로 예상되지만 향후 이러한 금리 변동 리스크 하에서 적절히 대응하지 못할 경우 당사의 수익성 및 유동성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[우발채무 관련 위험]마. 당사의 채무보증 금액은 2019년 3,163억을 기록한 이후 IB부문을 확대하는 과정에서 국내 PF확약건을 중심으로 2020년부터 우발부채가 지속적으로 증가하여 2021년 7,326억원을 기록하였습니다.
한편 2022년 4분기 중 PF확약건의 확약실행 등 우발부채 인수가 늘어나면서 2022년말 채무보증 금액은 2,554억원으로 급격히 낮아졌으며
2022년말 채무보증 금액은 2,554억원, 2023년 반기말은 2,043억원으로 급격하게 낮아지며, 자기자본대비 채무보증 비중 규모를 안정적인 수준으로 유지하도록 관리해 나가고 있습니다. 신고서 제출일 기준으로 우발채무 추가 실행 가능성은 존재하지 않으며, 향후 신규 사업이 발생하는 경우 또한 기존의 우발채무 수준을 감안하여 선별적으로 진행할 계획입니다. 한편,
증권신고서 제출 전일 현재 당사의 별도기준 타인에게 제공하고 있는 지급보증금액은 194,000만원이며 이외에 당기손익-공정가치측정 금융상품 중 전자단기사채 및 사모사채 보유를 통해 제공하고 있는 지급보증금액이 423,339백만원이 있습니다. 부동산금융 관련 PF사업에 기인하는 이러한 채무보증은 부동산경기 침체시 자산건전성에 부정적인 요인으로 작용할 가능성이 있습니다. 이에 향후
당사가 약정을 체결한 프로젝트의 성과가 부실하거나 정부의 부동산 관련 규제 정책의 지속적인 강화로 인하여 부동산 업황이 저하되는 경우, 또는 과거 글로벌 신용경색과 같이 예측하지 못한 경제상황 등이 발생할 경우 당사의 지속적인 리스크관리에도 불구하고 우발채무가 현실화 되어 손실 위험이 있을 수 있으니 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.
[파생상품 규모 증가 관련 위험]바.
당사는 2022년말 연결 재무제표에 파생상품자산 1,182억원, 파생상품부채 929억원을 기록하였으나 2023년 1분기말 연결 기준 파생상품 자산 및 파생상품부채가 각각 981억원 731억원으로 각각 17.0%, 21.3% 감소하였습니다. 파생상품자산 및 부채 규모가 축소되었지만 평가손익 및 평가손실 변동성은 높은수준을 유지하고 있습니다. 2022년의 경우 평가이익 992억원, 평가손실 799억원을 기록하였으며,
2023년 1분기의 경우 평가이익 366억원, 평가손실 504억원을 기록하고 있습니다. 이는 당사의 1분기 연결기준 영입수익(5,452억원) 및 영업비용(5,567)억원) 고려 시 수익에서 차지하는 비중이 상당히 크다고 볼 수 있습니다. 파생상품은 경제 상황에 따른 가변성이 큰 금융상품이기에 파생상품 규모가 감소한 상황이지만 평가손익 및 평가손실 관련 꾸준한 모니터링이 필요합니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[보유 자산 구성 관련 위험] 사. 당사의
자산규모는 2023년 1분기 별도 기준 4조 4,979억원을 보이고 있으며, 그 중 당기손익-공정가치측정금융자산이 2조 6,869억원으로 59.7%의 가장 큰 비중을 차지하고 있으며, 당기손익-공정가치측정금융자산 중 채무증권(2조 5,371억원)의 비중은 약 94.4%를 기록하고 있습니다. 이에 따라
향후 세계 경제의 불확실성 증가 및 금리변동에 따른 크레딧 스프레드 확대로 자산 규모 및 손익에 변동이 발생할 수 있으므로 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.
[종속기업 및 출자주식 변동 관련 위험]아.
당사는 2021년 주요 종속회사인 다올인베스트먼트(주)(구, 케이티비네트워크㈜) 지분 일부 매각 및 유상증자, 2021년 (주)유진저축은행 지분 획득, 2023년 다올인베스트먼트(주) 지분 전량 매각을 완료한 바 있습니다. 당사의
주요 종속회사였던 다올인베스트먼트(주)(구, 케이티비네트워크(주))는 2021년 12월 유상증자 및 코스닥 시장 내 기업 공개를 완료하여, 약 1,160억원의 자금 유입이 발생한 바 있습니다. 유상증자 이후 당사의 케이티비네트워크(주) 지분율은 52%가 되었습니다.
이후 2023년 3월, 당사는 유동성 확보 및 그룹 포트폴리오 재편을 목적으로 다올인베스트먼트(주)의 지분 전량(52%)을 (주)우리금융지주에 약 2,125억원에 매각했습니다.
한편, 당사는 2021년 11월 유진에스비홀딩스(주)의 지분(60.19%)을 약 2,003억원에 인수하고, 이후 합병법인인 (주)유진저축은행의 신주를 교부받아 지분(60.19%)을 취득하여 소매금융 사업에 진출한 바 있습니다. 또한, 당사는
2023년 1월 당사가 보유한 다올신용정보(주)의 지분 100%(보통주 870,000주)을 메이슨캐피탈(주), (주)리드캐피탈매니지먼트에 약 130억원에 매각하는 주식매매계약서를 체결하였습니다. 당사는 2023년 3월 말 기준 관계회사투자지분 금액이 3,492억원(별도 자기자본의 45.5% 수준)으로, 실질적으로 사업지주회사의 성격을 가지고 있습니다. 관리보수 중심의 수익원을 보유한 계열사로부터 발생한 배당금 수익이 당사의 별도 기준 영업실적을 보완하였으나, 주요 종속기업이었던 다올인베스트먼트(주) 지분 매각에 따라 향후 관련 수익 규모가 감소할 것으로 전망됩니다.
이처럼 종속기업 매각 및 인수에 따른 지분율 변동이 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있음을 투자자께서는 유의하여 주시기 바랍니다.
[소송 및 제재 관련 위험]자.
증권신고서 제출 전일 기준 현재 당사가 피고로 계류중인 소송사건은 손해배상청구소송 등 12건이며 총 소송가액은 약 1,753억원입니다. 이는 2023년 1분기말 연결기준 당사 총자산(약 9조 4,866억원)의 1.8%에 해당하는 금액으로 회사의 경영진은 상기의 소송결과가 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 판단하고 있습니다. 하지만 소송들의 최종결과는 예측할 수 없으며 이로 인한 자원의 유출금액 및 시기 또한 불확실합니다. 또한, 각종 법령 위반으로 제재 조치, 과태료 부과 등이 증가할 경우 이로 인한 손실이 증가할 수 있으며, 당사의 이미지 실추와 내부통제 강화와 제재조치로 인하여 영업활동에 제한이 발생하는 등 부정적인 영향을 미칠 수도 있습니다.
[재무제표 작성 기준의 변경에 따른 위험]차.
2018년부터 국제회계기준이 발생손실모형(IAS39)에서 예상손실모형(IFRS9)으로 변경되었으며 당사는 2018년 1분기 재무제표부터 이를 적용하였습니다. 새로 적용되는 회계기준의 주요 특징은 금융자산 분류기준 변경과 대손충당금 적립기준 강화로서 투자자께서는 새로운 기준서가 당사의 재무제표에 미치는 영향을 검토하실 필요가 있습니다. 또한, 기업회계기준서 상 경과규정에 따라 비교표시 되는 과거 재무제표는 재작성되지 않았습니다.
새로운 기준서가 당사 재무제표에 미치는 영향은 크지 않을 것으로 판단되나 계정명, 분류기준 등이 달라 현재 재무제표와 과거 재무제표의 직접적으로 비교는 어려운 상황입니다. 뿐만 아니라 기대손실모형 적용에 따른 충당부채가 증가하거나, 금융자산 및 금융부채의 계정 변경으로 인하여 당사의 손익 변동을 초래할 수 있습니다. 이러한 점을 투자자께서는 유의하시어 투자에 임하여주시기 바랍니다.

기타 투자위험

[주가 변동성 관련 위험]가. 당사는 유가증권시장 상장법인으로서 보통주 주가가 일정 수준의 범위에서 등락을 반복하는 모습을 보였습니다. 그러던 중 2023년 1월 2일 종가 기준 2,660원이었던 당사의 보통주 주가가 급격한 상승세를 보이기 시작하였고, 2023년 4월 7일 종가로 6,120원을 기록 한 후 2023년 4월 21일을 기점으로 급락하였습니다. 급락 직전인 2023년 4월 21일 기준 종가는 5,180원으로 2023년 1월 2일 종가 2,660원 대비 195%의 상승률을 보였으며, 이후 2023년 4월 24일부터 하락하여 2023년 7월 24일 현재 종가는 4월 21일 대비 약 36% 하락한 3,310원입니다.
이는 2023년 4월 24일 특정 외국계 증권사로부터의 대규모 매도 물량이 출회되고, 일반주주들의 현물주식 매도와 차액결제거래(CFD)와 같은 파생상품거래 청산으로 주가가 급락한 것으로 추정되고 있습니다. 이와 관련하여 매수, 매도가를 사전에 정해두고 주식을 사고파는 통정매매 방식을 통한 시세 조종, 미등록 투자일임업, 범죄수익 은닉 등의 관련 법률 위반 혐의로 투자전문업체 대표를 포함한 관련 인물들에 대해 금융위원회, 금융감독원과 검찰의 조사가 진행되고 있습니다. 당사와 당사의 최대주주 및 특수관계인은 이번 주가 급락 사태에 어떠한 방식으로도 개입하지 않았으며, 이번 사태의 조사결과가 당사의 재무상황과 수익성을 포함한 경영 전반에 미치는 영향은 없을 것으로 판단합니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[환금성 제약 가능성 위험]나.
본 사채의 상장신청예정일은 2023년 08월 03일이고, 상장예정일은 2023년 08월 08일입니다. 본 사채는 한국거래소의 채무증권 신규상장 심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단하고 있으며, 환금성 위험은 미약한 것으로 판단하고 있습니다. 그러나 채권시장에 상존하는 여러 변수들과 변동성에 의해 상장 이후 수급 불균형 등의 원인으로 환금성이 훼손될 수 있으니 투자자께서는 이 점을 유의하시기 바랍니다.
[무보증사채 관련 위험]다.
본 사채는 예금자보호법의 적용대상이 아니며, 금융기관 등이 보증한 것이 아니므로 원리금 상환 책임은 당사에게 있으며, 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자께 귀속됩니다. 투자자께서는 이 점을 주의하시기 바랍니다.
[공모일정 변경 관련 위험]라
. 본 증권신고서 상의 공모일정은 확정된 것이 아니며, 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생 시 변경될 수 있습니다. 또한, 증권신고서 제출 이후 금융감독원 공시 심사과정에서 정정사유 발생 등으로 증권신고서의 내용이 수정될 수 있습니다. 이에 따라 투자자께서는 최종 증권신고서 및 투자설명서의 내용을 참고하시어 투자를 결정하시기 바랍니다.
[신용등급 관련 위험] 마.
본 사채는 한국기업평가(주) 및 NICE신용평가(주)로부터 A0 등급(안정적)을 받은 바 있습니다. 한편, 당사는 2022년 5월 2일 한국기업평가로부터, 2022년 5월 18일 NICE신용평가(주)로부터 당사의 기업신용평가(ICR)를 A-(안정적)에서 A0(안정적)으로 상향조정 받은 적이 있습니다. 투자자께서는 증권신고서에 기재된 투자위험요소와 함께 첨부된 신용평가서의 내용을 충분히 고려하셔서 투자 의사 결정에 임하시기 바랍니다.
[증권신고서 효력 발생의 의미]바. 본 증권신고서는「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제120조 제1항 규정에 의해 효력이 발생하며, 제120조 제2항에 규정된 바와 같이
이 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.
[기재된 투자위험요소 외 기타 고려사항]사.
당사는 상기에 기술된 투자위험요소 외에도 전반적으로 불안정한 경제상황 등에 의하여 직접적 또는 간접적으로 영향을 받을 수 있습니다. 당사의 재무제표는 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 경제상황에 대한 경영자의 현재까지의 평가를 반영하고 있으나 그 실제 결과는 현재 시점에서의 평가와는 상당히 다를 수 있는 만큼, 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

회차 :
551-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
20,000,000,000
모집(매출)총액
20,000,000,000

발행가액
20,000,000,000
이자율
7.00

발행수익률
7.00
상환기일
2024년 08월 08일

원리금지급대행기관
(주)신한은행FI영업2부
(사채)관리회사
-

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2023년 07월 20일
한국기업평가
회사채 (A0)

2023년 07월 20일
나이스신용평가
회사채 (A0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
케이비증권
2,000,000
20,000,000,000
인수금액의 0.30%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2023년 08월 08일
2023년 08월 08일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
20,000,000,000

발행제비용
91,520,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2023년 07월 11일 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음 ▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2023년 08월 03일이며, 상장예정일은 2023년 08월 08일임.

회차 :
551-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)총액
30,000,000,000
모집(매출)총액
30,000,000,000

발행가액
30,000,000,000
이자율
7.30

발행수익률
7.30
상환기일
2025년 02월 07일

원리금지급대행기관
(주)신한은행FI영업2부
(사채)관리회사
-

비고
-

평가일
신용평가기관
등 급

2023년 07월 20일
한국기업평가
회사채 (A0)

2023년 07월 20일
나이스신용평가
회사채 (A0)

인수(주선) 여부
채무증권 상장을 위한 공모여부

인수
예

인수(주선)인
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
케이비증권
3,000,000
30,000,000,000
인수금액의 0.30%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2023년 08월 08일
2023년 08월 08일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
30,000,000,000

발행제비용
129,770,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준발행규모
사용지역
사용국가
원화 교환예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을받은 경우
보증기관
-
지분증권과연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의관계
매출전보유증권수
매출증권수
매출후보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2023년 07월 11일 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음 ▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2023년 08월 03일이며, 상장예정일은 2023년 08월 08일임.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요

[회 차 :
551-1
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
20,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
7.00

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록총액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액
20,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 전자등록으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함.

이자율
연리이자율(%)
7.00

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환 기일 전까지 계산하여 매 1개월마다 연 사채이율의 1/12씩 분할하여 후지급하며, 이자지급기일은 다음과 같다. 다만, 이자지급 기일이 영업일이 아닌 경우, 그 다음 영업일을 지급일로 하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.이자지급일에 이자지급을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율의 산술평균을 적용하여 계산한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

이자지급 기한
2023년 09월 08일, 2023년 10월 08일, 2023년 11월 08일, 2023년 12월 08일,2024년 01월 08일, 2024년 02월 08일, 2024년 03월 08일, 2024년 04월 08일,2024년 05월 08일, 2024년 06월 08일, 2024년 07월 08일, 2024년 08월 08일.

신용평가 등급
평가회사명
한국기업평가(주) / NICE신용평가(주)

평가일자
2023년 07월 20일 / 2023년 07월 20일

평가결과등급
A0 / A0

대표주관회사
KB증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법
본사채의 원금은 2024년 08월 08일에 일시 상환한다. 다만, 원금상환기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.원금상환일에 원금상환을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

상 환 기 한
2024년 08월 08일

청 약 기 일
2023년 08월 08일

납 입 기 일
2023년 08월 08일

등 록 기 관
한국예탁결제원

상 장 여 부
본 증권은 2023년 08월 08일 한국거래소에 상장될 예정임.

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)신한은행 FI영업2부

회사고유번호
00158909

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2023년 07월 11일 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음 ▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2023년 08월 03일이며, 상장예정일은 2023년 08월 08일임.

[회 차 :
551-2
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
30,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
7.30

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록총액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액
30,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 전자등록으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함.

이자율
연리이자율(%)
7.30

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환 기일 전까지 계산하여 매 1개월마다 연 사채이율의 1/12씩 분할하여 후지급하며, 이자지급기일은 다음과 같다. 다만, 이자지급 기일이 영업일이 아닌 경우, 그 다음 영업일을 지급일로 하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 단, 마지막 이자지급의 계산은 발행가액에 사채의 이율을 곱한 액수에 직전 이자지급기일로부터 최종이자지급기일 전일까지 실제일수(초일, 말일 각 산입)를 곱한 후, 이를 365로 나눈 금액으로 하되 소수 첫째 자리 이하의 금액은 절사한다.이자지급일에 이자지급을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율의 산술평균을 적용하여 계산한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

이자지급 기한
2023년 09월 08일, 2023년 10월 08일, 2023년 11월 08일, 2023년 12월 08일,2024년 01월 08일, 2024년 02월 08일, 2024년 03월 08일, 2024년 04월 08일,2024년 05월 08일, 2024년 06월 08일, 2024년 07월 08일, 2024년 08월 08일,2024년 09월 08일, 2024년 10월 08일, 2024년 11월 08일, 2024년 12월 08일, 2025년 01월 08일, 2025년 02월 07일.

신용평가 등급
평가회사명
한국기업평가(주) / NICE신용평가(주)

평가일자
2023년 07월 20일 / 2023년 07월 20일

평가결과등급
A0 / A0

대표주관회사
KB증권(주)

상환방법및 기한
상 환 방 법
본사채의 원금은 2025년 02월 07일에 일시 상환한다. 다만, 원금상환기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.원금상환일에 원금상환을 이행하지 않을 경우 해당원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용한다.

상 환 기 한
2025년 02월 07일

청 약 기 일
2023년 08월 08일

납 입 기 일
2023년 08월 08일

등 록 기 관
한국예탁결제원

상 장 여 부
본 증권은 2023년 08월 08일 한국거래소에 상장될 예정임.

원리금지급대행기관
회 사 명
(주)신한은행 FI영업2부

회사고유번호
00158909

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2023년 07월 11일 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음 ▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2023년 08월 03일이며, 상장예정일은 2023년 08월 08일임.

2. 공모방법

해당사항 없음.

3. 공모가격 결정방법

가. 공모가격 결정방법 및 절차

구 분
내 용

공모가격 최종결정
- 발행회사: 대표이사, CFO, 기획팀, 자금팀 등- 대표주관회사: 대표이사, 담당 임원, 부장 및 팀장

공모가격 결정 협의절차
수요예측 결과 및 금융시장의 상황 등을 감안한 후 발행회사와 대표주관회사가 협의하여 발행수익률을 결정할 예정입니다.

수요예측결과 반영여부
수요예측 참여물량 중 "유효수요(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)"를 집계하고, 해당 결과를 바탕으로 시장상황 등을 종합적으로 고려하여 발행회사와 대표주관회사가 협의를 통해 발행수익률을 결정합니다.

수요예측 재실시 여부
수요예측 실시 이후 발행일정 변경이 발생하더라도 수요예측을 재실시 하지 않습니다.

나. 수요예측기준 절차 및 배정방법

구 분
세 부 내 용

공모희망금리 산정방법
발행회사와 대표주관회사는 다올투자증권㈜의 제551-1회 및 제551-2회 무보증사채의 발행에 있어 민간채권평가사의 평가금리, 최근 동종 업종 회사채의 국고 및 등급민평 대비 스프레드 동향, 유사업종 최근 발행 내역, 채권시장 동향 및 전망 등을 고려하여 공모희망금리를 결정하였습니다.

공모희망금리
수요예측시 공모희망 금리는 다음과 같이 결정하였습니다.- 제551-1회 무보증사채: 본 사채의 수요예측 공모희망 금리는 6.00% ~ 7.00%로 합니다.- 제551-2회 무보증사채: 본 사채의 수요예측 공모희망 금리는 6.30% ~ 7.30%로 합니다당사와 대표주관회사가 제시하는 공모희망금리밴드는 금리를 확정 또는 보장하는 것이 아니기 때문에 단순 참고 사항으로 활용해야 하며, 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 "유효수요"와 차이가 있음을 주지하시기 바랍니다.공모희망금리 산정에 대한 구체적인 근거는 아래 '(주) 공모희망금리 산정근거'를 참고하여 주시기 바랍니다.

수요예측 관련사항
본 사채의 수요예측은 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 "대표주관회사"의 내부지침에 따라 진행하며, 수요예측 프로그램은 "한국금융투자협회"의 "K-Bond" 시스템을 사용합니다. 단, 불가피한 상황이 발생할 경우 "발행회사"와 "대표주관회사"가 협의하여 Fax, 전자우편 접수 등 수요예측 방법을 결정할 수 있습니다. 수요예측기간은 2023년 07월 28일 09시부터 16시까지 입니다.수요예측 신청시 신청수량의 범위, 수량 및 가격단위는 아래와 같습니다.① 최소 신청수량: 각 회차별 10억원② 최대 신청수량: 본 사채 회차별 합계기준의 최대 발행가능금액③ 수량단위: 10억원④ 가격단위: 0.01%p* 수요예측 진행상황에 따라 최대 신청수량은 변동될 수 있습니다.

배정 관련사항
본 사채의 배정은 "무보증사채 수요예측 모범규준" 「I. 수요예측 업무절차 - 5. 배정에 관한 사항」 및 대표주관회사의 내부지침에 따라 결정합니다.※ "무보증사채 수요예측 모범규준" 「I. 수요예측 업무절차 - 5. 배정에 관한 사항」가. 배정기준 운영 - 대표주관회사는 무보증사채의 배정에 관한 합리적인 기준을 마련하여 운영합니다.나. 배정시 준수 사항 - 대표주관회사는 수요예측 종료 후 수요예측 참여자별로 청약예정 물량을 배정할 때에 다음 각 사항을 준수합니다.① 과도하게 낮은 금리에 참여한 자를 부당하게 우대하여 배정하지 아니할 것② 금리를 제시하지 않은 수요예측 참여자는 낮은 가중치를 부여하여 배정할 것다. 배정시 가중치 적용- 대표주관회사는 다음 각 사항을 고려하여 수요예측 참여자별로 배정의 가중치를 달리 적용할 수 있습니다.① 참여시간ㆍ참여금액 등 정량적 기준② 수요예측 참여자의 성향ㆍ과거 참여이력 및 행태ㆍ가격평가능력 등 해당 참여자와 관련한 정성적 요소라. 납입예정 물량 배정 원칙- 대표주관회사는 무보증사채의 청약이 종료된 이후 청약자별로 납입예정 물량을 배정할 때에 수요예측에 참여한 자를 그렇지 않은 자보다 우대하여 배정합니다."무보증사채 수요예측 모범규준" 「I. 수요예측 업무절차 - 5. 배정에 관한 사항 - 라. 납입예정 물량 배정 원칙」에 따라 대표주관회사는 공모채권을 배정함에 있어 "수요예측에 참여한 전문투자자 및 기관투자자(이하 "수요예측 참여자"라 한다.)에 대하여 수요예측에 참여하지 않은 투자자 대비 우대하여 배정합니다.※ 본사채의 배정에 관한 세부사항은 본 증권신고서 '제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 다. 배정'을 참고하시기 바랍니다.

금리 미제시분 및 공모희망 금리밴드 범위 외 신청분의 처리방안
"무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 낮은 가중치를 부여하여 배정하거나 수요예측 실시 이후 "유효수요"의 산정결과에 따라, 배정결과가 달라질 수 있습니다.

비고
상기와 같이 산정된 공모희망금리는 시장 및 기업의 상황에 따라 변동될 수 있으며, 단순 참고 사항으로 활용하시기 바랍니다. 또한 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 "유효수요"와 차이가 있음을 주지하시기 바랍니다.

다. 공모희망금리 산정근거

대표주관회사인 KB증권㈜는 공모희망금리를 결정함에 있어 금융투자협회 무보증사채 수요예측 모범규준에 의거하여 아래와 같은 사항을 종합적으로 검토 및 고려하여 본사채의 공모희망금리를 결정하였습니다.

금번 다올투자증권(주)의 제551-1회 및 제551-2회 무보증사채의 경우 공모희망금리는 아래와 같은 사항을 종합적으로 검토하여 결정하였습니다.

구분
검토사항

①
민간채권평가회사 A0 등급 민평금리 및 스프레드 동향

②
최근 동일 등급 회사채 발행 사례

③
민간채권평가회사 A0 등급 개별민평금리 현황

④
채권시장 동향 및 최종공모희망금리 결정

① 민간채권평가회사의 평가금리 및 스프레드 동향

민간채권평가회사 4사(KIS자산평가(주), 한국자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 제공하는 최초 증권신고서 제출 1영업일 전 "A0 등급" 1년 만기 및 1년 6개월 만기 회사채 수익률의 산술평균(이하 "등급민평")

[민간채권평가회사 4사 등급민평금리 및 산술평균]

(기준일 : 2023년 07월 24일)
(단위: %)

항목
등급민평

"A0 등급" 1년 만기 회사채 수익률
4.813

"A0 등급" 1년 6개월 만기 회사채 수익률
4.963

(자료: Bondweb)

위 등급민평금리 산술평균과 "국고채권" 1년 만기 및 1년 6개월 만기 민평금리 및 수익률간의 스프레드

(기준일 : 2023년 07월 24일) (단위: %, bp.)

만기
국고채권(%)
"A0" 등급민평의국고대비 스프레드 (bp)

1년
3.537
1.276

1년 6개월
3.655
1.308

(자료 : Bondweb)

최근 3개월간(2023.04.25~2023.07.24) 1년 및 1년 6개월 등급민평, 국고 금리 및 스프레드추이

[최근 3개월간 등급민평, 국고 금리 및 스프레드 추이]
(단위: %, bp.)

일자
(A)국고채권시가평가수익률
(B) A0등급민평 수익률

(B-A) A0등급민평 스프레드

1년
1년
1년

2023/07/24
3.537
4.813
1.276

2023/07/21
3.541
4.803
1.262

2023/07/20
3.541
4.795
1.254

2023/07/19
3.531
4.790
1.259

2023/07/18
3.561
4.805
1.244

2023/07/17
3.581
4.815
1.234

2023/07/14
3.588
4.821
1.233

2023/07/13
3.591
4.818
1.227

2023/07/12
3.620
4.865
1.245

2023/07/11
3.623
4.865
1.242

2023/07/10
3.670
4.911
1.241

2023/07/07
3.641
4.888
1.247

2023/07/06
3.598
4.849
1.251

2023/07/05
3.561
4.826
1.265

2023/07/04
3.567
4.826
1.259

2023/07/03
3.558
4.824
1.266

2023/06/30
3.577
4.844
1.267

2023/06/29
3.532
4.813
1.281

2023/06/28
3.517
4.802
1.285

2023/06/27
3.501
4.792
1.291

2023/06/26
3.508
4.798
1.290

2023/06/23
3.521
4.811
1.290

2023/06/22
3.512
4.807
1.295

2023/06/21
3.493
4.799
1.306

2023/06/20
3.508
4.796
1.288

2023/06/19
3.509
4.800
1.291

2023/06/16
3.513
4.799
1.286

2023/06/15
3.516
4.810
1.294

2023/06/14
3.483
4.789
1.306

2023/06/13
3.462
4.769
1.307

2023/06/12
3.477
4.779
1.302

2023/06/09
3.498
4.784
1.286

2023/06/08
3.515
4.799
1.284

2023/06/07
3.505
4.791
1.286

2023/06/05
3.526
4.810
1.284

2023/06/02
3.508
4.790
1.282

2023/06/01
3.526
4.821
1.295

2023/05/31
3.531
4.814
1.283

2023/05/30
3.583
4.865
1.282

2023/05/26
3.557
4.848
1.291

2023/05/25
3.507
4.804
1.297

2023/05/24
3.465
4.755
1.290

2023/05/23
3.465
4.750
1.285

2023/05/22
3.446
4.726
1.280

2023/05/19
3.453
4.734
1.281

2023/05/18
3.430
4.716
1.286

2023/05/17
3.411
4.680
1.269

2023/05/16
3.406
4.669
1.263

2023/05/15
3.412
4.661
1.249

2023/05/12
3.378
4.618
1.240

2023/05/11
3.365
4.601
1.236

2023/05/10
3.365
4.610
1.245

2023/05/09
3.348
4.595
1.247

2023/05/08
3.346
4.589
1.243

2023/05/04
3.322
4.579
1.257

2023/05/03
3.345
4.603
1.258

2023/05/02
3.351
4.626
1.275

2023/04/28
3.322
4.605
1.283

2023/04/27
3.285
4.586
1.301

2023/04/26
3.248
4.563
1.315

2023/04/25
3.226
4.564
1.338

(자료 : Bondweb)

일자
(A)국고채권시가평가수익률
(B) A0등급민평 수익률

(B-A) A0등급민평 스프레드

1년 6개월
1년 6개월
1년 6개월

2023/07/24
3.655
4.963
1.308

2023/07/21
3.648
4.951
1.303

2023/07/20
3.637
4.935
1.298

2023/07/19
3.610
4.897
1.287

2023/07/18
3.651
4.941
1.290

2023/07/17
3.656
4.962
1.306

2023/07/14
3.665
4.974
1.309

2023/07/13
3.652
4.960
1.308

2023/07/12
3.755
5.055
1.300

2023/07/11
3.755
5.051
1.296

2023/07/10
3.830
5.121
1.291

2023/07/07
3.785
5.082
1.297

2023/07/06
3.722
5.034
1.312

2023/07/05
3.661
4.978
1.317

2023/07/04
3.659
4.973
1.314

2023/07/03
3.649
4.963
1.314

2023/06/30
3.700
5.000
1.300

2023/06/29
3.650
4.954
1.304

2023/06/28
3.625
4.934
1.309

2023/06/27
3.603
4.924
1.321

2023/06/26
3.607
4.933
1.326

2023/06/23
3.651
4.973
1.322

2023/06/22
3.639
4.968
1.329

2023/06/21
3.615
4.949
1.334

2023/06/20
3.625
4.946
1.321

2023/06/19
3.630
4.945
1.315

2023/06/16
3.610
4.945
1.335

2023/06/15
3.635
4.966
1.331

2023/06/14
3.585
4.917
1.332

2023/06/13
3.545
4.881
1.336

2023/06/12
3.554
4.890
1.336

2023/06/09
3.552
4.897
1.345

2023/06/08
3.560
4.929
1.369

2023/06/07
3.540
4.889
1.349

2023/06/05
3.560
4.909
1.349

2023/06/02
3.521
4.872
1.351

2023/06/01
3.563
4.911
1.348

2023/05/31
3.556
4.895
1.339

2023/05/30
3.631
4.975
1.344

2023/05/26
3.604
4.956
1.352

2023/05/25
3.550
4.903
1.353

2023/05/24
3.476
4.822
1.346

2023/05/23
3.477
4.819
1.342

2023/05/22
3.441
4.776
1.335

2023/05/19
3.463
4.797
1.334

2023/05/18
3.445
4.773
1.328

2023/05/17
3.400
4.740
1.340

2023/05/16
3.383
4.723
1.340

2023/05/15
3.402
4.753
1.351

2023/05/12
3.366
4.712
1.346

2023/05/11
3.370
4.707
1.337

2023/05/10
3.392
4.745
1.353

2023/05/09
3.370
4.732
1.362

2023/05/08
3.370
4.733
1.363

2023/05/04
3.330
4.685
1.355

2023/05/03
3.370
4.721
1.351

2023/05/02
3.400
4.750
1.350

2023/04/28
3.361
4.719
1.358

2023/04/27
3.333
4.705
1.372

2023/04/26
3.302
4.675
1.373

2023/04/25
3.303
4.685
1.382

(자료 : Bondweb)

최근 3개월간 1년 및 1년 6개월 만기 국고금리와 A0 등급민평 금리 추이를 살펴보면, A0 등급민평 금리는 국고금리 추이에 연동되어있는 흐름을 보이고 있습니다. A0 등급민평 금리의 경우 3개월 전보다 약 24.9bp 증가한 수준이며, 대체적으로 증가추세를 보이고 있습니다.

② 최근 6개월 간(2023.04.25~2023.07.24) 동일 등급 회사채 발행 사례 검토

[최근 3개월간 수요예측 진행된 A0등급 회사채 발행사례]

(단위: 억원, %)

만기(년)
종목명
신용등급
발행일
발행금액(최초)
발행금액(확정)
공모희망금리
발행확정금리(수요예측 후)
발행결정금리

10
푸본현대생명보험24(후)
A0
23/06/16
500
980
절대금리 6.50% ~ 7.30%
7.280%
7.280%

1.5
하나에프앤아이185-1
A0
23/06/09
200
420
개별민평 1년 -0.30%p~+0.50%p
-0.30%p
4.837%

2
하나에프앤아이185-2
A0
23/06/09
800
1,540
개별민평 2년 -0.30%p~+0.50%p
-0.21%p
5.029%

3
하나에프앤아이185-3
A0
23/06/09
500
980
개별민평 3년 -0.30%p~+0.50%p
-0.36%p
5.099%

5
에이치디현대12-3
A0
23/06/01
200
600
개별민평 5년 -0.30%p~+0.50%p
-0.45%p
5.214%

3
에이치디현대12-2
A0
23/06/01
300
470
개별민평 3년 -0.30%p~+0.50%p
-0.32%p
4.818%

2
에이치디현대12-1
A0
23/06/01
300
530
개별민평 2년 -0.30%p~+0.50%p
-0.30%p
4.610%

3
평택에너지서비스7-2
A0
23/05/03
100
110
개별민평 3년 -0.50%p~+0.50%p
-0.04%p
5.062%

2
평택에너지서비스7-1
A0
23/05/03
200
200
개별민평 2년 -0.50%p~+0.50%p
-0.01%p
4.945%

(자료: 금융감독원 전자공시시스템)

지난 3개월 발행된 A0 등급의 무보증 회사채는 총 9건으로, 그 중 8건에서 개별민평금리가 기준으로 사용되었고, 나머지 1건의 경우 절대금리로 공모희망금리밴드를 설정하였습니다. 개별민평금리를 기준금리로 사용한 경우 공모희망금리밴드 상단은 개별민평 대비 각각 +30bp ~ +50bp로 종목별로 차이를 보였습니다. 발행확정금리는 개별민평 대비 각각 -45bp ~ -1bp로 결정되어 개별 종목의 개별민평금리 수준 등 변수에 따라 다양하게 결정되었습니다.③ 민간채권평가회사 4사의 A0 등급 회사채 개별민평금리 현황

[기준일 : 2023년 07월 24일]
(단위: %, %p)

A0 등급
1년 만기
1년 6개월 만기

개별민평금리
등급민평금리대비 스프레드
개별민평금리
등급민평금리대비 스프레드

대신에프앤아이
4.891
0.078
5.036
0.073

대우건설
5.014
0.201
5.187
0.224

더블유게임즈
4.933
0.120
5.128
0.165

신세계건설
6.959
2.146
7.134
2.171

쌍용씨앤이
4.901
0.088
5.160
0.197

에스케이어드밴스드
4.870
0.057
5.091
0.128

여천NCC
4.835
0.022
4.986
0.023

컴투스
4.817
0.004
4.979
0.016

코리아세븐
4.948
0.135
5.101
0.138

평택에너지서비스
4.949
0.136
5.096
0.133

하나에프앤아이
4.919
0.106
5.091
0.128

하이트진로홀딩스
4.903
0.090
5.054
0.091

한국콜마
4.991
0.178
5.167
0.204

한솔제지
5.028
0.215
5.169
0.206

현대엘리베이터
4.981
0.168
5.183
0.220

효성중공업
4.945
0.132
5.104
0.141

효성첨단소재
5.098
0.285
5.232
0.269

GS글로벌
5.093
0.280
5.241
0.278

HDC
5.073
0.260
5.240
0.277

HDC현대산업개발
5.090
0.277
5.249
0.286

HK이노엔
4.835
0.022
4.988
0.025

HL홀딩스
4.926
0.113
5.063
0.100

LG디스플레이
4.964
0.151
5.106
0.143

SK쉴더스
4.869
0.056
5.018
0.055

(자료 : Bondweb)

위와 같이 A0 등급 회사채 개별민평금리는 각 회사별로 편차가 크게 나타납니다.이는 개별기업의 특성(우량 그룹 계열회사 여부, 소속 산업의 업황, 개별회사의 재무현황, 시장지위, 사업실적 등)이 동일 신용등급 내 개별회사의 금리에 미치는 영향이 크다는 것을 보여주고 있습니다.

④ 채권시장 동향 및 최종공모희망금리 결정

2019년 세계 경제는 미ㆍ중 무역갈등으로 촉발된 불확실성이 지속되는 가운데 금리 인하 기조가 지속되었습니다. 미국 연방준비제도(Fed)는 2019년 7월 FOMC에서 글로벌 경기 부진과 미국 물가상승률의 정책 목표(2%) 도달 불확실성으로 10년 7개월만에 기준금리를 2.25~2.50%에서 2.00~2.25%로 하향 조정하였습니다. 이어 9월 FOMC 및 10월 FOMC에서도 연달아 두 차례 금리를 하향 조정하였습니다(9월 1.75~2.00%로 금리 하향 후 10월 1.50~1.75%로 추가 하향 조정). 또한 이후 기준금리를 1.50~1.75%로 유지하던 중, 코로나19가 중국을 넘어 전 세계적인 팬데믹으로 확산되자 2020년 3월 두 차례의 FOMC에서 금리를 1.50~1.75%에서 0.00~0.25%로 전격 인하하였습니다. 더불어 기업지원, 회사채 매입 등 정책적인 지원을 통해 코로나19로 인한 경기하락을 방어하고자 통화정책의 완화적인 기조를 강화하였습니다.한편 한국은행 또한 2020년 3월 16일 코로나19로 인한 임시 금융통화위원회를 개최하여 기준금리를 1.25%에서 0.75%로 0.5%포인트 인하하여 처음으로 0%대 저금리 시대에 진입하였으며 이후 5월 28일에 열린 금통위에서 추가로 0.25%포인트 인하하여 기준금리가 0.50%로 하락했습니다. 시중금리의 경우 2020년 11월 이후 경기 지표 개선 및 물가상승과 더불어 FOMC의 기준금리 인상 시기가 기존 전망보다 앞당겨질 수 있다는 기대감에 장기물 위주로 상승하는 모습을 보였습니다. 하지만 파월 연준 총재는 2021년 1월 출구정책을 모색하기에는 아직 시기상조임을 시사하였고, 코로나19 바이러스 확산과 이에 따른 경제 회복 속도를 주시하며 신중하게 통화정책을 펼쳐갈 뜻을 밝혔습니다. 이러한 시장 기대에 부합하듯 2021년 3월 16일과 17일 양일 진행된 FOMC에서 파월 연준 총재는 현재의 금리 및 자산매입 정책을 유지할 것을 시사하였습니다.그러나 각국 중앙은행은 최근 몇 달 사이 예상보다 빠른 경제 회복 속도와 시장 기대를 상회하는 인플레이션으로 인해 조기 테이퍼링 및 금리 정상화 가능성을 언급하였습니다. 경기 측면에서 IMF와 OECD는 각각 2021년 세계경제 성장률을 6.0%, 5.8%로 전망하였고, 6월 초 세계은행은 세계경제 성장률을 지난 1월 전망치(4.1%)보다 1.5%p 상향 조정한 5.6%로 전망하였습니다. 물가 측면에서 미국의 5월 소비자물가 상승률은 5.0%로 2008년 8월 이후 가장 높은 수준을 기록하였습니다. 한국은행은 2021년 5월, 2021년 물가 상승률 전망치를 1.3%에서 1.8% 수준으로 상향하였습니다. 이처럼 경기 회복세가 강화되고 중기적 인플레이션이 전망되자, 중앙은행은 매파적 통화 기조로 전환하는 모습이 관찰되고 있습니다.2021년 FOMC는 6월 기준금리를 동결하였으나, 연방기금 목표금리 전망치 점도표에서 금리 인상 시점을 앞으로 큰 폭 조정하였고, 테이퍼링에 대한 논의를 시작하였다고 발표하였습니다. 점도표 상 2023년 금리인상을 전망한 연준위원은 7명에서 13명으로 늘었고, 2022년 인상을 예고한 위원 수 역시 4명에서 7명으로 증가하였습니다. 이주열 한국은행 총재는 6월, 물가 상승과 금융 불균형을 이유로 연내 2차례의 금리 인상이 가능함을 시사하였습니다. 중앙은행의 매파적 발언이 이어지자 단기 금리가 급등하고, 장단기 스프레드가 급격히 축소되는 등 채권시장 변동성은 확대되었습니다. 12월 FOMC는 기준금리 동결(0~0.25%)과 자산매입 축소(테이퍼링) 1,200억 달러 규모를 기존에 계획했던 종료 시점인 2022년 6월에서 3월로 앞당길 것임을 발표했으며, 점도표상 2022년 세 차례 금리 인상 가능성에 대해 시사했습니다. 2022년 3월 FOMC에서는 2018년 12월 이후로 3년 3개월만에 기준금리를 0.25%p. 인상한 0.25%~0.50%로 조정하였고, 2022년 5월 FOMC에서는 0.50%p. 인상하여 0.75%~1.00%로 조정하였습니다. 한편, 2022년 6월 미국 FOMC에서는 지속적으로 상승하는 물가에 대응하기 위해 기준금리를 0.75%p 인상하며 자이언트스텝을 단행하였습니다. 이에 따라 미국 기준금리는 0.75%~1.00%에서 1.50%~1.75%로 인상되었습니다. 연준이 금리를 급속히 올린 것은 미국의 소비자물가 상승률이 40년만에 최고치를 갱신하는 등 높은 인플레이션 압력을 받고 있기 때문입니다. 연준은 인플레이션이 안정화 될때까지 추가적인 금리 인상을 시사하였습니다. 이후에도 파월 연준 의장은 지속적 금리 인상을 시사하며, 적극적 통화긴축 의지를 드러냈으며, 2022년 7월 FOMC 0.75%p. 인상, 9월 FOMC 0.75%p. 인상, 11월 FOMC에서도 기준금리를 0.75%p. 인상하며 4차례 연속 자이언트스텝을 단행하였습니다. 이후 2022년 12월 FOMC 0.50%p. 및 2023년 2월 2일 FOMC에서 0.25%p. 금리인상을 결정하여 증권신고서 제출일 현재 미국 기준금리는 4.75%입니다.국내의 경우 2021년 6월부터 지속된 이주열 총재의 기준금리 인상 발언 이후 2021년 8월 금통위에서 기준금리 0.25%p. 인상(기준금리 0.75%)을 결정하였습니다. 이후 2021년 11월과 2022년 1월에 각각 0.25%p.씩 추가 인상 하였으며, 2022년 4월과 5월 금통위에서도 0.25%p.를 인상하여 한국은행 기준금리는 1.75%로 상승하였습니다. 한편, 2022년 7월 금통위는 미국 기준금리의 추가적인 인상예상에 따른 한미 금리 역전가시화 및 국내 높은 물가 상승률이 지속되는점(2022.06 소비자물가지수 6.0%) 등을 고려하여 1.75%인 기준 금리를 2.25%로 0.50%p 인상하였습니다. 글로벌 중앙은행들의 연이은 기준금리 인상 및 높은 물가 상승 압력에 대한 대응으로 2022년 8월 25일 금통위에서는 0.25%p, 2022년 10월 12일 및 2022년 11월 24일 금통위에서는 각각 0.50%p. 및 0.25%p.의 기준금리 인상을 발표하여 2022년 말 한국 중앙은행 기준금리는 3.25%를 기록하였습니다.2023년에도 여전히 높은 물가 상승에 대한 압박으로 FOMC는 2023년 2월 1일 기준금리 0.25%p 인상을 결정했습니다. 또한 2023년 3월 23일 FOMC는 물가안정과 SVB 등 은행 파산에 대응하는 금융안정 사이에서 또 다시 베이비스텝을 유지하며 0.25%p 추가 인상을 결정하였고, 5월 4일 FOMC에서도 기준금리를 0.25%p를 인상하였습니다. 2023년 6월 15일 FOMC는 15개월 만에 금리를 동결하였으나 올해 연말까지 1~2차례 추가 금리 인상을 시사하며 금리 인상 기조가 유지되는 상황으로, 미국의 기준금리는 증권신고서 제출일 기준 5.00%~5.25%입니다. 한국의 경우 2022년말 레고랜드 사태에 따른 크레딧 금리 급등에도 불구, 글로벌 금리 인상 기조에 동반한 금통위의 기준금리 인상 기조는 2023년도에도 지속되어 1월 0.25%p 인상되었습니다. 2월 금통위에서는 지난 7번 연속 금리인상 뒤 처음으로 기준금리 동결을 선언하였고, 4월, 5월 금통위에서도 기준금리를 동결하며 증권신고서 제출일 기준 한국의 기준금리는 3.50%를 기록하고 있습니다. 이와 같이, 금리변동에 대한 리스크가 계속하여 지속될 것으로 예상되며, 금리 변동에 대한 모니터링이 지속적으로 필요할 것으로 판단됩니다.한편, 2023년 5월 발간된 한국은행 경제전망 보고서에 따르면 2023년 국내 경제는 IT경기 위축 심화, 중국 리오프닝 효과 지연 등으로 상반기 중 부진을 이어가다가 2023년 하반기 이후 점차 나아지겠으나 회복 속도는 당초 예상보다 완만할 전망입니다. 이에 따라 한국은행은 GDP성장률을 2023년 1.4%, 2024년 2.3% 수준을 나타낼 것으로 전망하고 있으며, 소비자물가 상승률은 2023년 3.5%, 2024년 2.4%를 기록할 것으로 전망하고 있습니다. 경상수지는 2023년 및 2024년 중 각각 240억달러 및 450억달러 흑자를 기록할 것으로 예상하고 있습니다. 다만, 글로벌 금융여건, 지정학적 리스크 등과 관련한 불확실성이 높은 상황 하에서 기관투자자의 투자 심리가 상당 부분 위축될 가능성이 있으며, 개별회사의 신용도 및 재무안정성을 바탕으로 실적이 저조한 회사나 신용등급 강등 가능성이 있는 회사에 대한 투자 심리는 위축될 것으로 전망됩니다.

※ 결 론

발행회사와 대표주관회사는 상기 사항들을 종합적으로 고려하여 다올투자증권(주)의 제551-1회 및 제551-2회 무보증사채의 발행에 있어 공모희망금리를 아래와 같이 결정하였습니다.[최종 공모희망금리]

[최종 공모희망금리밴드]

구분
내용

제551-1회
수요예측시 공모희망금리는 6.00% ~ 7.00%로 합니다.

제551-2회
수요예측시 공모희망금리는 6.30% ~ 7.30%로 합니다.

다올투자증권(주)와 KB증권(주)는 합리적으로 판단하여 공모희망금리밴드를 제시하였으나 금리를 확정 또는 보장하는 것이 아니므로, 투자 결정을 위한 판단 및 수요예측 및 청약 시 참고사항으로 활용해야 하며, 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 "유효수요"와 차이가 있습니다. 수요예측 후 유효수요 및 금리는 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 대표주관회사의 수요예측지침에 의거하여 대표주관회사가 결정하며, 필요시 발행회사와 협의합니다. 수요예측결과를 반영한 정정신고서는 2023년 07월 31일에 공시할 예정입니다. 상기 일정은 진행사항에 따라 변경될 수 있습니다.

라. 수요예측 결과

(1) 수요예측 참여 내역

[회차 : 제551-1회]

(단위 : 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적유*
거래실적무

건수
1
5
-
-
-
-
6

수량
50
130
-
-
-
-
180

경쟁률
0.08 : 1
0.22 : 1
-
-
-
-
0.30 : 1

주1) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

주2) 경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회차 : 제551-2회]

(단위 : 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적유*
거래실적무

건수
-
6
-
1
-
-
7

수량
-
200
-
100
-
-
300

경쟁률
-
1.00 : 1
-
0.50:1
-
-
1.50 : 1

주1) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

주2) 경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(2) 수요예측 신청가격 분포

[회차 : 제551-1회]

(단위 : 건, 억원)

구분
국내기관투자자
외국기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금,운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

7.00%
1
50
5
130
-
-
-
-
-
-
-
-
6
180
100.00%
180
100.00%
포함

합계
1
50
5
130
-
-
-
-
-
-
-
-
6
180
100.00%
180
100.00%
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회차 : 제551-2회]

(단위 : 건, 억원)

구분
국내기관투자자
외국기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금,운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

7.00%
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
3.33%
10
3.33%
포함

7.20%
-
-
2
20
-
-
-
-

2
20
6.67%
30
10.00%
포함

7.30%
-
-
3
170
-
-
1
100

4
270
90.00%
300
100.00%
포함

합계
-
-
6
200
-
-
1
100
-
-
-
-
7
300
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(3) 수요예측 상세 분포 현황

[회차 : 제551-1회]

(단위 : 억원)

수요예측참여자
절대금리

7.00%

기관투자자 1
50

기관투자자 2
50

기관투자자 3
30

기관투자자 4
30

기관투자자 5
10

기관투자자 6
10

합계
180

누적합계
180

[회차 : 제551-2회]

(단위 : 억원)

수요예측참여자
절대금리

7.000%
7.200%
7.300%

기관투자자 1
10
-
-

기관투자자 2
-
10
-

기관투자자 3
-
10
-

기관투자자 4
-
-
130

기관투자자 5
-
-
100

기관투자자 6
-
-
20

기관투자자 7
-
-
20

합계
10
20
270

누적합계
10
30
300

마. 유효수요의 범위, 산정근거 및 최종 발행금리에의 반영 내용

구 분
내 용

유효수요의 정의
"유효수요"란, 공모금리 결정 시, 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 물량

유효수요의 범위
공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여한 모든 물량

유효수요 산정 근거
본 사채의 유효수요는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 대표주관회사의 내부 지침에 근거하여 발행회사 및 대표주관회사가 협의하여 결정하였습니다. 수요예측 참여자가 제시한 금리에는 발행회사와 대표주관회사가 고려한 위험(발행회사의 산업 및 재무 상황, 금리 및 스프레드 전망)이 반영되어 있을 것이라고 판단하였으며, 이에 참여한 모든 건을 유효수요로 정의하였습니다.[수요예측 신청현황][제551-1회]- 총 참여신청금액: 180억원- 총 참여신청범위: 7.00%- 총 참여신청건수: 6건- 공모희망금리 내 참여신청건수: 6건- 공모희망금리 내 참여신청금액: 180억원[제551-2회]- 총 참여신청금액: 300억원- 총 참여신청범위: 7.00% ~ 7.30%- 총 참여신청건수: 7건- 공모희망금리 내 참여신청건수: 7건- 공모희망금리 내 참여신청금액: 300억원[발행금액 결정]- 제551-1회 무보증사채 : 200억원- 제551-2회 무보증사채 : 300억원

최종 발행금리 결정에대한 수요예측 결과의반영 내용
본 사채의 최종 발행금리는 앞서 산정한 유효수요의 범위 내에서 낮은 금리부터 누적도수로 계산하는 방법을 사용하였으며, 발행회사와 대표주관회사가 최종 협의하여 결정되었습니다.- 본 사채의 발행금리제551-1회 무보증사채: 본 사채의 이율은 사채 발행일로부터 원금 상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 연 7.00%로 합니다. 제551-2회 무보증사채: 본 사채의 이율은 사채 발행일로부터 원금 상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 연 7.30%로 합니다.

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 수요예측(1) "대표주관회사"는 "인수규정" 제2조 제7호 및 제12조에 따라 "수요예측"을 실시하여 "발행회사"와 협의하여 발행금액 및 발행금리를 결정합니다.(2) 수요예측은 한국금융투자협회의 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 "대표주관회사"의 내부지침에 따라 진행하며, 수요예측 프로그램은 "한국금융투자협회"의 "K-Bond" 시스템을 사용합니다. 단, 불가피한 상황이 발생할 경우 "발행회사"와 "대표주관회사"가 협의하여 Fax, 전자우편 접수 등 수요예측 방법을 결정할 수 있습니다. (3) 수요예측기간은 2023년 07월 28일 09시부터 16시까지로 합니다.(4) "본 사채"의 수요예측 공모희망 금리- 제551-1회 무보증사채: 본 사채의 수요예측 공모희망 금리는 6.00% ~ 7.00%로 합니다.- 제551-2회 무보증사채: 본 사채의 수요예측 공모희망 금리는 6.30% ~ 7.30%로 합니다(5) "수요예측"에 따른 배정은 "무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 "대표주관회사"가 결정하며, 인수단은 이에 따른 모든 권한을 "대표주관회사"에 위임합니다.(6) "수요예측"에 따른 배정 후, "대표주관회사"는 배정결과를 FAX 또는 전자우편의 형태로 배정받을 투자자에게 송부합니다.(7) "대표주관회사"는 "수요예측" 결과를 "발행회사"에 한해서만 공유할 수 있습니다. 단, 법원, 금융위원회 등 정부기관(준정부기관 및 정부기관에 준하거나 그 업무를 위탁받아 수행하는 감독기관 및 단체 등 포함)으로부터 자료 등의 요구를 받는 경우, 즉시 "발행회사"에 통지하고 법률이 허용하는 범위 내에서 최소한의 자료만을 제공합니다.(8) "대표주관회사"는 수요예측 참여자의 불성실 수요예측 참여자 지정 여부를 확인하여야 합니다.(9) "대표주관회사"는 수요예측 참여자의 신청수량 및 가격 기재 시 착오방지 등을 위한 대책을 마련하여야 합니다.(10) "대표주관회사"는 수요예측 참여자가 원하는 경우 금리대별로 희망물량을 신청할 수 있도록 하여야 합니다.(11) "대표주관회사"는 집합투자업자의 경우 수요예측 참여시 펀드재산과 고유재산을 구분하여 접수하여야 합니다.(12) "대표주관회사"는 수요예측기간 중 경쟁률을 공개하여서는 안됩니다.(13) "대표주관회사"는 공모금액 미달 등 불가피한 경우를 제외하고, 수요예측 종료 후 별도의 수요파악을 하여서는 안됩니다.(14) "대표주관회사"는 수요예측 관련 사항을 기록하고 이와 관련된 자료를 "자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령" 제62조에서 정한 기간 동안 기록, 유지하여야 합니다.나. 청약(1) 청약자는 소정의 청약서에 필요한 사항을 기재한 후 기명날인 또는 서명하여 청약증거금과 함께 청약취급처에서 청약합니다.(2) 수요예측에 참여하여 우선배정 받은 기관투자자(이하 "인수규정" 제2조 제8호에 의한 기관투자자로 합니다. 이하 같습니다) 또는 전문투자자만 청약할 수 있습니다. 단, 수요예측을 통해 배정된 금액의 총합계가 "발행회사"의 최종 발행금액에 미달하는 경우 기관투자자, 전문투자자 및 일반투자자("본 사채"의 청약자 중, 기관투자자 및 전문투자자를 제외한 투자자를 말합니다. 이하 같습니다)도 청약에 참여할 수 있습니다.(3) 청약자는 1인 1건에 한하여 청약할 수 있으며, "금융실명거래 및 비밀보장에 관한법률"의 규정에 의한 실명확인이 된 계좌를 통하여 청약을 하거나 별도로 실명확인을 하여야 합니다. 이중청약이 있는 경우 그 전부를 청약하지 아니한 것으로 봅니다.(4) 청약단위 : 최저청약단위는 일십억원 이상으로 하며, 일백억원 이상은 일십억원 단위로 합니다.(5) 청약증거금 : 청약사채 발행가액의 100%에 해당하는 금액으로 하며, 2023년 08월 08일에 "본 사채"의 납입금으로 대체 충당하고, 청약증거금에 대하여는 무이자로 합니다. (6) 청약취급처 : 인수단의 본점(7) "본 사채"에 투자하고자 하는 투자자(자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제9조 제5항에 규정된 전문투자자 및 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제132조에 따라 투자설명서의 교부가 면제되는자 제외)는 청약 전 투자설명서를 교부 받아야합니다. ① 교부장소 : 인수단의 본ㆍ지점② 교부방법 : "본 사채"의 투자설명서는 상기의 교부장소에서 인쇄된 문서의 방법 또는 전자문서의 방법으로 교부합니다.③ 교부일시 : 2023년 08월 08일④ 기타사항- "본 사채" 청약에 참여하고자 하는 투자자는 청약 전 반드시 투자설명서를 교부받은 후 교부확인서에 서명하여야 하며, 투자설명서를 교부 받지 않고자 할 경우, 투자설명서 수령거부의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ모사전송, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시하여야 합니다.- 투자설명서 교부를 받지 않거나, 수령거부의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ모사전송, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시하지 않을 경우 "본 사채"의 청약에 참여할 수 없습니다.

※ 관련법규

<자본시장과 금융투자업에 관한 법률>제9조 (그 밖의 용어의 정의)⑤ 이 법에서 "전문투자자"란 금융투자상품에 관한 전문성 구비 여부, 소유자산규모 등에 비추어 투자에 따른 위험감수능력이 있는 투자자로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다. 다만, 전문투자자 중 대통령령으로 정하는 자가 일반투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우 금융투자업자는 정당한 사유가 있는 경우를 제외하고는 이에 동의하여야 하며, 금융투자업자가 동의한 경우에는 해당 투자자는 일반투자자로 본다.<개정 2009.2.3>1. 국가2. 한국은행3. 대통령령으로 정하는 금융기관4. 주권상장법인. 다만, 금융투자업자와 장외파생상품 거래를 하는 경우에는 전문투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우에 한한다.5. 그 밖에 대통령령으로 정하는 자제124조 (정당한 투자설명서의 사용)①누구든지 증권신고의 효력이 발생한 증권을 취득하고자 하는 자(전문투자자, 그 밖에 대통령령으로 정하는 자를 제외한다)에게 제123조에 적합한 투자설명서를 미리 교부하지 아니하면 그 증권을 취득하게 하거나 매도하여서는 아니 된다. 이 경우 투자설명서가 제436조에 따른 전자문서의 방법에 따르는 때에는 다음 각 호의 요건을 모두 충족하는 때에 이를 교부한 것으로 본다.1. 전자문서에 의하여 투자설명서를 받는 것을 전자문서를 받을 자(이하 "전자문서수신자"라 한다)가 동의할 것2. 전자문서수신자가 전자문서를 받을 전자전달매체의 종류와 장소를 지정할 것3. 전자문서수신자가 그 전자문서를 받은 사실이 확인될 것4. 전자문서의 내용이 서면에 의한 투자설명서의 내용과 동일할 것<자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령>제11조 (증권의 모집·매출)① 법 제9조제7항및 제9항에 따라 50인을 산출하는 경우에는 청약의 권유를 하는 날 이전 6개월 이내에 해당 증권과 같은 종류의 증권에 대하여 모집이나 매출에 의하지 아니하고 청약의 권유를 받은 자를 합산한다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자는 합산 대상자에서 제외한다. <개정 2009.10.1., 2010.12.7., 2013.6.21., 2013.8.27., 2016.6.28., 2016.7.28.>1. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 전문가

가. 전문투자자

나. 삭제 <2016.6.28.>

다. 「공인회계사법」에 따른 회계법인

라. 신용평가회사(법 제335조의3에 따라 신용평가업 인가를 받은 자를 말한다. 이하 같다)

마. 발행인에게 회계, 자문 등의 용역을 제공하고 있는 공인회계사·감정인·변호사·변리사·세무사 등 공인된 자격증을 가지고 있는 자

바. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 전문가로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

2. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 연고자가. 발행인의 최대주주[「금융회사의 지배구조에 관한 법률」 제2조제6호가목에 따른 최대주주를 말한다. 이 경우 "금융회사"는 "법인"으로 보고, "발행주식(출자지분을 포함한다. 이하 같다)"은 "발행주식"으로 본다. 이하 같다]와 발행주식 총수의 100분의 5 이상을 소유한 주주

나. 발행인의 임원(「상법」 제401조의2제1항 각 호의 자를 포함한다. 이하 이 호에서 같다) 및 「근로복지기본법」에 따른 우리사주조합원

다. 발행인의 계열회사와 그 임원

라. 발행인이 주권비상장법인(주권을 모집하거나 매출한 실적이 있는 법인은 제외한다)인 경우에는 그 주주

마. 외국 법령에 따라 설립된 외국 기업인 발행인이 종업원의 복지증진을 위한 주식매수제도 등에 따라 국내 계열회사의 임직원에게 해당 외국 기업의 주식을 매각하는 경우에는 그 국내 계열회사의 임직원

바. 발행인이 설립 중인 회사인 경우에는 그 발기인

사. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 연고자로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

제132조 (투자설명서의 교부가 면제되는 자)법 제124조제1항각 호 외의 부분 전단에서 "대통령령으로 정하는 자"란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다.<개정 2009.7.1., 2013.6.21.>

1. 제11조제1항제1호다목부터 바목까지 및 같은 항 제2호 각 목의 어느 하나에 해당하는 자

1의2. 제11조제2항제2호 및 제3호에 해당하는 자

2. 투자설명서를 받기를 거부한다는 의사를 서면, 전화·전신·모사전송, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시한 자

3. 이미 취득한 것과 같은 집합투자증권을 계속하여 추가로 취득하려는 자. 다만, 해당 집합투자증권의 투자설명서의 내용이 직전에 교부한 투자설명서의 내용과 같은 경우만 해당한다.

<증권 인수업무 등에 관한 규정>제2조(용어의 정의) 이 규정에서 사용하는 용어의 정의는 다음과 같다. 다만, 이 규정에서 정하지 아니한 용어는 관계법령에서 정하는 바에 따른다.8. "기관투자자"란 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다.가. 법 시행령 제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자 <신설 2009. 2. 26, 개정 2012. 1. 17, 2015. 6. 18>나. 법 제182조에 따라 금융위원회에 등록한 자다. 국민연금법에 의하여 설립된 국민연금공단라.「지식경제부와 그 소속기관 직제」에 따른 우정사업본부 <신설 2012. 1.17>마. 법 제8조제6항의 금융투자업자(이하 “투자일임회사”라 한다)<개정 2015. 7. 16>바. 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자 <신설 2014. 3. 20, 개정 2015. 6. 18, 2015. 7. 16>사. 법 제8조제7항의 금융투자업자 중 아목이외의 자(이 규정 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁으로 수요예측에 참여하는 경우에 한한다)<신설 2015. 6. 18>아. 금융투자업규정 제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 “부동산신탁회사”라 한다)<신설 2015. 6. 18>

다. 배정(1) 수요예측에 참여한 "기관투자자"(이하"수요예측 참여자")가 수요예측 결과에 따라 배정된 금액을 청약하는 경우에는 그 청약금의 100%를 우선배정한다. 단, 우선배정 금액은 수요예측 참여자가 수요예측 결과에 따라 배정받은 금액과 청약금 중 작은 금액으로 한다. (2) "수요예측 참여자"의 총 청약금이 발행금액총액에 미달 된 경우에 한하여 발행금액 총액에서 "수요예측 참여자"의 최종 청약금을 공제한 잔액을 청약일 당일 12시까지 청약 접수한 전문투자자 및 기관투자자와 일반투자자에게 배정할 수 있다. 단, 청약자의 질적인 측면을 고려하여 "대표주관회사"가 그 배정받는 자 등을 결정할 수 있으며, 필요 시 "인수단"과 협의하여 결정할 수 있다.(3) (2)호에 따라 "수요예측 참여자"의 총 청약금이 발행금액 총액에 미달되는 경우 다음 각 호의 방법으로 배정한다.가. 전문투자자 및 기관투자자 : 청약금에 비례하여 안분배정한다.나. 일반투자자 : 전문투자자 및 기관투자자 배정 후 잔액이 발생한 경우, 그 잔액에 대하여 다음 각 호의 방법으로 배정한다.① 총 청약건수가 모집총액을 최저청약단위(10억원)로 나눈 건수를 초과하는 경우에는 추첨에 의하여 최저청약단위를 배정한다.② 총 청약건수가 모집총액을 최저청약단위로 나눈 건수를 초과하지 않는 경우에는 청약자의 청약금액에 관계없이 최저청약단위를 우선배정하고, 최저청약단위를 초과하는 청약분에 대하여는 그 초과 청약금액에 비례하여 최저청약단위로 안분배정한다.③ 상기 ①, ②의 방법으로 배정한 후 잔액이 발생한 경우, 그 잔액에 대하여는 최초 인수예정 비율대로 "인수단"이 인수하되, 최종 인수금액은 "인수단"이 협의하여 결정한다. "인수단"은 각 "인수단"별 인수금액을 "본 사채"의 납입일 당일에 납입은행인 ㈜신한은행 FI영업2부에 지급한다.(4) 상기(1)~(3)의 결과에도 불구하고 미달 금액이 발생할 경우, 그 잔액에 대하여는 "인수단"의 협의에 따라 청약금액 및 청약미달금액을 배정하며, 각 "인수단"은 배정된 청약미달금액에 대해서는 자기의 계산으로 인수한다. 단, 총 금액은 각 "인수단"의 총액인수 물량 범위를 초과할 수 없다.(5) "본 사채"의 "인수단"은 "대표주관회사"가 납입일 당일 다올투자증권(주) 제551-1및 제551-2회 무보증사채를 수요예측 및 청약의 결과를 반영하여 배정된 내역에 따라 배정할 것을 위임한다. 대표주관회사는 선량한 관리자의 주의의무로 이를 수행한다.라. 일정(1) 납입기일: 2023년 08월 08일(2) 발행일: 2023년 08월 08일마. 납입장소㈜신한은행 FI영업2부바. 상장일정(1) 상장신청예정일: 2023년 08월 03일(2) 상장예정일: 2023년 08월 08일사. 사채권교부예정일등록기관인 한국예탁결제원에 사채의 권리내용을 등록하고 사채권은 발행하지 않습니다.아. 사채권 교부장소사채권을 발행하지 않으므로 한국예탁결제원에서 등록필증을 수령하여 인수기관이 교부하거나, 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제309조 제5항에 의한 일괄등록청구가 있는 경우 한국예탁결제원이 작성, 비치하는 예탁자 계좌부상에 그 수량만큼 기재함으로써 교부에 갈음합니다.자. 기타 모집 또는 매출에 관한 사항(1) 본 사채는 공사채등록법에 의거 사채를 등록발행하며 사채권을 발행하지 않습니다.(2) 본 사채권의 원리금 지급은 다올투자증권㈜가 전적으로 책임을 집니다.(3) 원금상환이나 이자지급을 이행하지 아니한 때에는 해당 원금 및 이자에 대하여, 각 해당 지급기일 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행의 연체대출 이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체대출 최고이율이 본 사채 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채 이자율을 적용합니다.

5. 인수 등에 관한 사항

가. 사채의 인수

[회 차 :
제 551-1 회
]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율(%)

KB증권㈜

00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
20,000,000,000
0.30
총액인수

[회 차 :
제 551-2 회
]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율(%)

KB증권㈜

00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
30,000,000,000
0.30
총액인수

나. 사채의 관리계약

한국금융투자협회의 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제11조의 2, 제2항 4호에 의거, 당사는 해당사항이 없습니다.

※관련법규「증권인수업무등에관한규정」제11조의2(무보증사채의 인수) 제2항무보증사채를 인수하는 경우에는 무보증사채의 발행인과 사채관리회사 간에 협회가 정한 표준무보증사채사채관리계약서(이하 "표준사채관리계약서"라 한다)에 의한 계약이 체결된 것이어야 한다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 무보증사채는 그러하지아니하다. <개정 2012. 3. 29, 2012. 6. 28>1. 여신전문금융업법」에 의한 여신전문금융회사가 발행하는 사채2. 종합금융회사가 발행하는 사채 3. 은행법에 의한 금융기관이 발행하는 사채
4. 금융투자회사가 발행하는 사채5. 유동화사채 <개정 2014. 2. 20> 6. 증권금융회사가 발행하는 사채 <신설 2013. 4. 26, 개정 2014. 2. 20> 7. 그 밖에 특별법에 따라 법인이 발행하는 채권 중 협회가 고시하는 채권

다. 특약사항"인수계약서"상의 특약사항은 다음과 같습니다.

제 17 조 (특약사항)

"발행회사"는 "본 사채"의 상환을 완료하기 이전에 아래의 사항이 발생하였을 경우에는 지체없이 "대표주관회사"에게 통보하여야 한다. 다만, 금융감독원이나 한국거래소에 공시한 경우에는 "대표주관회사"에게 통보한 것으로 간주한다.

1. "발행회사"의 발행어음 및 수표의 부도 또는 은행거래가 정지된 때

2. "발행회사"의 영업의 일부 또는 전부의 변경 또는 정지

3. "발행회사"의 영업목적의 변경

4. 화재 등 "발행회사"에게 막대한 손해가 발생한 때

5. "발행회사"를 분할하고자 할 때

6. "발행회사" 자본총액의 100% 이상을 타법인에 출자하는 내용의 이사회 결의 등 내부 결의가 있은 때

7. "발행회사" 자본총액의 100% 이상의 차입 또는 기채를 그 내용으로 하는 이사회결의 등 내부결의가 있는 때

8. 자산재평가법에 의하여 자산재평가 착수보고서와 재평가신고를 한 때

9. 기타 "발행회사" 경영상 중대한 영향을 미치는 사항이 발생한 때

II. 증권의 주요 권리내용

1. 주요 권리내용가. 일반적인 사항

(단위 : 원, %)

회 차
금 액
이자율
만기일
비고

제551-1회 무보증사채
20,000,000,000
7.00
2024-08-08
-

제551-2회 무보증사채
30,000,000,000
7.30
2025-02-07
-

합 계
50,000,000,000
-
-
-

나. 기한의 이익 상실에 관한 사항 ("인수계약서 제3조 15항")

"발행회사"는 다음 각호의 경우 "본 사채"에 관한 기한의 이익을 상실한다. (1) "발행회사"는 다음 각 호의 경우 즉시 본 사채에 관한 기한의 이익을 상실한다. (가) "발행회사"가 파산 또는 회생절차개시의 신청을 한 경우("발행회사"의 청산인이나 "발행회사"의 대표이사가 적법하게 발행회사에 대한 파산 또는 회생절차개시의 신청을 한 경우 포함)

(나) "발행회사"("발행회사"의 청산인이나 "발행회사"의 이사를 포함) 이외의 제3자가 "발행회사"에 대한 파산 또는 회생절차개시의 신청을 하고 "발행회사"가 이에 동의("발행회사" 또는 그 대표자가 법원의 심문에서 동의 의사를 표명한 경우 포함)하거나 위 제3자에 의한 해당 신청이 있은 후 10일 이내에 그 신청이 취하 되거나 법원의 기각 결정이 내려지지 아니한 경우. 이 경우 "발행회사"의 동의가 있는 경우에는 그 동의 의사가 법원에 제출된 시점(심문시 동의 의사 표명이 있는 경우에는 해당 심문 종결시)을, 기타의 경우에는 제3자에 의한 신청일로부터 10일이 도과된 때를 각 그 기준으로 하되 후자의 경우 그 기간동안 전에 법원에 의한 파산이나 회생 관련 보전처분이나 절차중지명령 또는 회생절차개시결정이나 파산선고가 내려지면 그 때를 기준으로 한다. (다) "발행회사"에게 존립기간의 만료 등 정관으로 정한 해산사유의 발생, 법원의 해산명령 또는 해산판결, 주주총회의 해산결의가 있는 경우 (라) "발행회사"가 휴업 또는 폐업하는 경우(단, 노동쟁의, 법령상 또는 행정상의 조치, 기타 불가항력 사유로 인한 일시적인 휴업은 제외한다.) (마) "발행회사"가 발행, 배서 보증, 인수한 어음 또는 수표가 부도처리 되거나 기타의 이유로 은행거래 또는 당좌거래가 정지된 때와 "발행회사"에게 금융결제원(기타 어음교환소의 역할을 하는 기관을 포함한다)의 거래정지처분이 있는 때 및 채무불이행명부등재 신청이 있는 때 등 "발행회사"가 지급불능 또는 지급정지의 상태에 이른 것으로 인정되는 경우 (바) "본 사채"의 만기가 도래하였음에도 "발행회사"가 그 정해진 원리금 지급 의무를 해태하는 경우 (사) "발행회사"가 "본 사채" 이외의 사채에 관하여 기한의 이익을 상실한 때 (아) "발행회사"가 기업구조조정촉진법에 따라 주채권은행으로부터 부실징후기업에 해당한다는 통보를 받거나 동법 제5조 제2항 각 호의 관리절차의 개시를 신청한 경우 또는 금융기관에 의한 경영관리 기타 이와 유사한 사적 절차 등이 개시된 때(법률의 제정, 개정 또는 유효기간의 도과로 인한 유사한 절차가 개시된 경우를 포함한다) (자) "발행회사"의 부채총액이 자산총액을 초과하여 채권금융기관이 상환기일연장, 원리금 감면, 대출금의 출자전환 기타 이에 준하는 방법으로 채권을 재조정할 필요가 있다고 인정되는 경우 (차) 감독관청이 "발행회사"의 중요한 영업에 대해 정지 또는 취소처분을 내린 경우("중요한 영업"이라 함은 "발행회사"의 업종, 사업구조 등을 고려할 때 해당 영업에 대한 정지 또는 취소처분이 내려지는 경우 "발행회사"가 그의 주된 사업을 영위할 수 없어 "본 사채"의 상환이 사실상 불가능할 것으로 객관적으로 판단되는 영업을 말한다.) (2) 상기 제(1)호 각 경우 이외에 "본 사채"의 사채권자가 사채권자집회의 결의에 따라 "발행회사"에 대하여 "본사채"에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언한 경우"발행회사"는"본 사채"에 관한 기한의 이익을 상실한다.

(3) "본 사채"에 대하여 위 (1), (2)호에 따라 기한의 이익이 상실된 경우, "발행회사"는 원금전액과 기한의 이익이 상실된 날까지 발생한 이자 중 미지급액을 즉시 지급하여야 하며, 이에 더하여 본조 제11항에 따른 연체이자를 지급하여야 한다. 이 때 기한의 이익이 상실된 날을 그 지급일로 본다.

다. 중도상환을 청구할 수 있는 권리(Call-option 등)가 회사에 부여되어 있는 경우 중도상환권 또는 매도청구권의 조건, 통지방법 등당사가 발행하는 제551-1회 및 제551-2회 무보증사채는 무기명식 무보증 이권부 원화표시 공모사채이며, 본 사채에는 Call-Option이나 Put-Option 등의 조기상환권이 부여되어 있지 않습니다.
라. 사채 보유자의 권리가 다른 채권자의 권리보다 후순위일 경우 그에 관한 내용, 선순위채권자의 권리잔액당사가 발행하는 제551-1회 및 제551-2회 무보증사채는 당사의 무담보 및 무보증 채무(사채를 포함하며 이에 한하지 않음. 단, 법령에 의하여 우선권이 인정되는 채무는 제외함)와 동순위에 있습니다.
마. 주식으로 전환될 수 있는 전환청구권과 등록기관당사가 발행하는 제551-1회 및 제551-2회 무보증사채는 주식으로 전환될 수 있는 전환청구권이 부여되어 있지 않으며, 주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률에 의거 전자등록으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니합니다.
2. 사채관리계약에 관한 사항한국금융투자협회의 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제11조의 2, 제2항 4호에 의거, 당사는 해당사항이 없습니다.

III. 투자위험요소

1. 사업위험

[국내외 경제상황에 따른 금융투자회사의 위험]

가.
금융투자업자의 수익성은 국내 증시 및 경기 변동성에 영향을 받을 수 있으며 국내외 금융시장에 내재된 불확실성으로 인해 수익성이 하락할 위험이 있습니다. 또한 과거 단순 투자중개 위주의 사업구조에서는 거래대금이 주요 변수였다면,
최근에는 정치, 경제, 국제관계, 환율, 경기변동 등 다양한 요인들이 금융투자업계의 수익에 영향을 주고 있습니다. 최근 금융투자회사의 양호한 수익성 개선 흐름에도 불구하고, 한국은행이 경제 성장률을 하향 조정한 바 있으며,
향후 국내외 경기 둔화로 인한 증시의 변동성은 금융투자업을 영위하는 당사에게 부정적으로 작용할 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의하면 금융투자업이란 이익을 얻을 목적으로 계속적이거나 반복적인 방법으로 행하는 행위로서 투자매매업, 투자중개업, 집합투자업, 투자자문업, 투자일임업, 신탁업 등을 말합니다. 금융투자산업은 발행과 유통시장을 움직이는 축으로 기능하는 바, 정치, 경제, 사회, 문화, 국제관계, 환율, 경기변동 등 모든 분야의 변화가 이 산업에 영향을 미치게 됩니다.국내 금융투자회사는 고유업무인 자기매매업무(Dealing), 위탁매매업무(Brokerage) 및 인수업무(Underwriting)와 부수업무로 고객에 대한 신용공여, 증권저축, 환매조건부채권(RP)매매 등의 증권관련업무, 금고대여업무 등의 일부 은행관련 업무, CD 및 거액 CP의 매매 및 중개 등의 일부 단기 금융업무와 화폐시장펀드(MMF) 등 일부 투자 신탁업무를 취급하고 있습니다.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제6조에 의한 금융투자업자로서의 주요 업무는 다음과 같습니다.

[ 금융투자업자 주요 업무 ]

구분
내용

투자매매업
자기의 계산으로 금융투자상품의 매도ㆍ매수, 증권의 발행ㆍ인수 또는 그 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 하는 업무

투자중개업
타인의 계산으로 금융투자상품의 매도ㆍ매수, 그 청약의 권유, 청약, 청약의승낙 또는 증권의 발행ㆍ인수에 대한 청약의 권유ㆍ청약ㆍ청약의 승낙을 하는 업무

투자자문업
금융투자상품의 가치 또는 금융투자상품에 대한 투자판단에 관하여 자문을 하는 업무

집합투자업
투자자로부터 일상적인 운용지시를 받지 아니하면서 재산적 가치가 있는 투자대상자산을 취득ㆍ처분, 그 밖의 방법으로 운용하고 그 결과를 투자자에게 배분하여 귀속시키는 업무

투자일임업
투자자로부터 금융투자상품에 대한 투자판단의 전부 또는 일부를 일임 받아투자자별로 구분하여 금융투자상품을 취득ㆍ처분 그 밖의 방법으로 운용하는 업무

신탁업
신탁 서비스를 제공하는 업무

금융투자업은 증권시장의 주가변동에 따라 금융투자업을 영위하는 회사의 실적이 변동하는 특성이 있습니다. 증권시장이 상승기일때는 투자자들의 투자심리가 개선되어 거래량이 증가하고 거래수수료 수익이 증가하여 금융투자업이 호황을 누리며, 증시가 하락기일때는 전반적인 투자심리가 위축되어 거래량 감소와 거래수수료 수익의 감소로 이어지는 것이 일반적입니다. 국내 주식시장 추이는 다음과 같습니다.

[국내 주식시장 추이]

(단위 : pt, 조 원, 천주)

구 분
2022년
2021년
2020년
2019년
2018년
2017년
2016년
2015년

주가지수
KOSPI
2,236.40
2,977.65
2,873.47
2,197.67
2,041.04
2,467.49
2,026.46
1,961.31

KOSDAQ
679.29
1,033.98
968.42
669.83
675.65
798.42
631.44
682.35

시가총액
시가총액
2,083
2,650
2,366
1,717
1,572
1,889
1,510
1,444

증감율
-21.40%
11.98%
37.80%
9.23%
-16.78%
25.10%
4.57%
8.16%

거래대금
거래대금
3,914
6,767
5,708
2,289
2,800
2,190
1,948
2,201

증감율
-42.16%
18.55%
149.37%
-18.30%
27.90%
12.42%
-11.49%
50.86%

출처: 한국거래소 주식 통계자료주1) 주가지수, 시가총액은 기간별 마지막 영업일 기준주2) 거래대금은 사업년도(결산기준) 누계금액주3) 시가총액과 거래대금은 KOSPI와 KOSDAQ의 합계 금액

국내 주식 시장은 2011년에 중동지역의 정정불안, 일본 대지진, 유로지역 재정위기, 미국의 경기둔화 등 대외요인에 따라 높은 변동성을 보였습니다. 종합주가지수(KOSPI)는 2011년 7월까지 1,900~2,100p대에서 등락을 반복하였으나, 8월 이후 미국의 국가신용등급 하향과 더불어 유로지역의 재정위기 및 세계경기 둔화가능성에 대한 우려가 심화되며 1,700~1,900p 대로 등락범위가 하락하는 모습을 보였습니다. 2013년말부터는 단계적으로 시작된 미국연방준비제도이사회(Fed)의 양적완화 축소 등의 영향으로 코스피 지수 및 유가증권시장 내 거래대금, 거래량이 하락했으며 이에 따라 증권사의 수익성도 크게 저하되는 모습을 보였습니다.2015년 들어 종합주가지수 상승과 거래대금 상승, 채권금리의 하향 안정화 등의 영향으로 금융투자회사의 수익성은 전년동기 대비 크게 개선되는 모습을 보였으나, 2015년 4월 중 발생한 독일국채 및 미국국채 금리의 상승과 2015년 12월 중 미국연방공개시장위원회(FOMC)의 기준금리 25bp 인상 결정 및 금리 정상화 정책 시행 등으로 국내 주식 및 채권시장의 변동성 확대를 야기한 바 있습니다.하지만, 코스피는 2016년 12월 이후 국내외 경제지표가 개선되는 가운데 기업실적 호조, 글로벌 주가 강세 등에 힘입어 가파른 상승흐름을 지속하였습니다. 특히 2017년 3월 이후에는 북한 관련 지정학적 리스크 부각에도 불구하고 국내외 정치적 불확실성 완화 등으로 코스피 상승폭이 확대되어 2017년 5월 4일 6년여만에 사상 최고치(2,241.2, 종가 기준)를 경신하는 모습을 보이기도 했습니다. 이후 전반적으로 상승세를 보였지만 국채 금리 상승 여파 등으로 인한 미국 증시 조정의 영향 등으로 코스피 지수는 2018년 12월 28일 장 마감 기준 2,041.04, 코스닥 지수는 2018년 12월 28일 장 마감 기준 675.65까지 하락하였습니다.2019년 1분기에는 미중 무역협상 기대감, 외국인과 기관 매수세 유입, 미국발 반도체 투심 개선 및 파월 연준 의장의 비둘기파적 발언 등으로 코스피 지수가 긍정적인 흐름을 보였습니다. 하지만 미중 무역분쟁 장기화에 대한 우려, 트럼프 대통령의 중국 강경정책에 한일 무역갈등까지 겹치면서 전년대비 거래대금이 크게 감소하였으며, 기관 및 외국인의 매도세로 2019년 8월 6일 장중 최저 코스피 1,891.81pt., 코스닥 540.83pt.까지 급락하는 등 변동성이 더욱 확대되었습니다. 이와 같은 경기의 영향으로 2019년 거래대금은 2018년의 2,800조원에서 18.25% 떨어진 2,287조원으로 감소하였습니다. 이후 미국 FOMC와 금통위의 적극적 금리인하에 따라 2020년 1월 2,260pt.까지 회복하며 상승세를 보이던 국내 증시는 신종코로나바이러스의 확산과 함께 하락세로 전환하였습니다.2020년 03월 WHO의 코로나19 팬데믹 선언과 함께 전세계 금융시장이 영향을 받게되자, 한국증시에 대한 외국인의 매도가 이어지며 2020년 03월 19일 종가 기준 코스피 1,457pt., 코스닥 428pt.까지 급락하였습니다.이후 글로벌 초저금리 상황 속에서 확대된 유동성 중 막대한 양의 개인투자자들의 자금이 증시로 유입되면서 국내 증시는 다시 상승세로 전환되었습니다. 또한 코로나19의 국내 신규 확진자수의 감소에 따라 개인 매수세를 기반으로 2021년 01월 06일 장중 사상 처음으로 코스피 지수는 3,000선을 넘어섰으며, 2021년 04월 12일 20년 7개월 만에 코스닥 지수는 1,000을 돌파하였습니다. 거래대금 또한 주식시장이 급락 이후 빠르게 회복되고 기록적인 저금리가 이어지면서 개인들의 주식시장 참여가 활성화되어 2020년 5,708조원에 이어 2021년의 누적 거래대금은 6,767조원으로 2019년의 누적 거래대금인 2,287조원에서 큰 폭으로 증가하였습니다.하지만, 2021년 하반기부터 미국의 테이퍼링, 금리 인상, 원/달러 환율 상승 등의 영향으로 개인 투자자들이 이탈하면서 증시는 하락세를 보이면서 2021년말 종가 기준 코스피 지수는 2,977.65pt., 코스닥 지수는 1,033.98pt.를 기록하였습니다. 2022년에는 코로나19 이후의 인플레이션 지속 및 러시아-우크라이나 사태 등 지정학적 불확실성이 지수의 하방 압력을 확대하면서 2022년말 종가 기준 코스피 지수는 2,236.40pt., 코스닥 지수는 679.29pt.까지 하락하였습니다. 한편, 미국의 소비자물가지수(CPI)가 하락세를 보이고 있으며, 미 연준의 기준금리 상승이 최종 레벨에 다다랐다는 신호를 보여주고 있습니다. 이에 따라 미국 증시가 회복세를 보임에 따라 국내 증시도 다소 상승세로 전환하였고 증권신고서 제출 전영업일(7/24) 기준 코스피 지수는 2,628.53pt., 코스닥 지수는 929.90pt.를 기록하고 있습니다.

증권신고서 제출일 기준 러시아-우크라이나 전쟁 사태, 금리 인상 및 인플레이션의 압박, 가계부채 리스크, PF발 유동성 리스크 등 국내 증시에 높은 변동성을 야기할 수 있는 요인들이 상존하고 있습니다. 따라서 이러한 변동성이 금융투자업계에 불리하게 적용될 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

한편, 이와 같은 국내 주식시장 변화에 따라 국내 증권업계 수익성도 아래와 같이 변화하였습니다. 대체로 국내 주가지수가 상승세를 보이면 국내 증권사들의 수수료 수익도 증가하는 모습을 보여왔습니다. 특히, 국내 증시가 호황을 보인 2017년에는 증권사들의 수수료 수익이 전년 대비 22.7% 증가하여 총 7조 4,859억원을 기록하였습니다. 이에 따라 증권업계 영업이익과 당기순이익이 모두 전년 대비 각 113.7%, 110.5% 로 크게 증가하는 모습을 보였습니다.이후, 2020년 국내 증시는 코로나19의 확산, 2020년 03월 WHO의 팬데믹 선언과 함께 세계 증시가 폭락하고 환율이 급등하는 등 전세계 금융시장이 큰 충격을 겪었습니다. 허나, 2021년에는 개인투자자 위주의 주식거래대금이 급증하며 이에 따른 수수료수익이 크게 증가하였습니다. 2022년 기준 수수료수익 및 영업이익은 주요 중앙은행발 금리인상 등에 따라 전년 대비 각각 22.4%, 55.8% 감소하였으며, 당기순이익 또한 전년대비 52.0% 감소한 4조 583억원을 기록하였습니다.

[국내 증권업 수익성 추이]

(단위: 천주/백만원)

구분

2022년

2021년

2020년

2019년

2018년

2017년

일평균 거래대금

15,909,016

27,292,950

23,020,868

9,301,700

11,479,071

9,014,275

일평균 거래량

1,629,186

2,795,792

2,527,549

1,295,693

1,191,082

1,075,828

수수료수익

11,984,386

15,436,586

12,697,812

8,687,677

8,780,892

7,485,886

영업이익

5,427,304

12,266,531

8,376,606

6,116,340

4,917,672

4,324,405

당기순이익

4,058,268

8,449,720

5,551,709

4,608,095

3,745,050

3,379,411

출처: 한국거래소 주식 통계자료 및 금융감독원 금융통계정보시스템(FISIS)주1) 일평균 거래대금 및 일평균 거래량은 KOSPI와 KOSDAQ 합산 금액임주2) 수수료수익은 증권사(국내법인) 손익계산서상 수탁수수료, 인수/주선수수료, 수익증권취급수수료 등 수수료수익전체 금액임주3) 금융감독원 금융통계정보시스템 상 2022년 말이 가장 최근자료임

또한 최근의 금융투자업계는 금융자문, 유동성 및 신용공여, 대체투자 등 IB부문 수익이 증권업 수익규모 성장을 견인하는 양상을 보이고 있어 과거와 같이 거래량이 금융투자업계의 절대적인 수익을 보장하지 않는 바, 정치, 경제, 국제관계, 환율, 경기변동 등 다양한 요인들이 금융투자업계의 수익에 영향을 주고 있습니다.한국은행이 2023년 05월에 발표한 경제전망보고서에 따르면 금년 국내성장률은 1.4%로 지난해 2.6% 대비 크게 둔화될 것으로 예상되며, 이는 2월 전망치 1.6% 보다도 하향 조정된 수준입니다. 1분기 성장률은 소비 개선에도 불구하고 중국 및 IT 수출 부진이 심화되며 0.3% 성장에 그쳤으며, 2분기에도 회복 모멘텀은 제한적일 것으로 예상됩니다. 하반기 이후 소비가 서비스수요 지속 등으로 완만한 회복세를 이어가는 가운데 수출이 중국 리오프닝 영향, IT경기 부진 완화 등으로 점차 나아지겠으나 회복 속도는 당초 예상보다 더딜 것으로 전망하였습니다.

[국내 주요 거시경제지표 전망]

(단위: %)

구분
2022년
2023년(E)
2024년(E)

상반기
하반기
연간
상반기
하반기
연간

GDP
2.6
0.8
1.8
1.4
2.4
2.3
2.3

민간소비
4.3
3.3
1.4
2.3
2.2
2.6
2.4

설비투자
-0.5
5.3
-11.1
-3.2
-1.8
9.8
3.7

지식재산생산물투자
4.7
3.1
3.4
3.3
4.9
2.6
3.7

건설투자
-3.5
0.7
-1.4
-0.4
-1.7
1.9
0.2

재화수출
3.4
-2.3
3.0
0.4
4.1
2.7
3.3

재화수입
4.7
2.2
-2.5
-0.2
1.3
5.0
3.1

출처: 한국은행 경제전망보고서(2023.05)

또한, 국제통화기금(IMF)이 2023년 04월 발표한 World Economic Outlook Update에 따르면, 2023년 세계경제성장률 전망치는 '23년 01월 예상한 전망치(2.9%) 대비 0.1%p. 감소한 2.8%로 발표되었습니다. IMF는 러시아-우크라이나 사태의 장기화, 높은 인플레이션의 지속, 지속되는 공급차질, 억눌린 수요의 자극 등 부정적 요인을 언급하였습니다. 또한, IMF는 각국의 전례없는 정책 대응으로 글로벌 경기가 예상보다 빠르게 회복되고 있다고 분석하며, 선진국의 추가 재정 확대 및 백신 보급의 영향으로 하반기 이후의 경제 회복 모멘텀이 강화될 것으로 전망하였습니다. 다만 팬데믹 전개의 불확실성으로 위험요인이 혼재하여, 은행 위험 구체화로 인한 대출 감소, 사회 불안 확대 및 지정학적 무역갈등으로 인한 경기하방 가능성을 지적하였습니다.

[IMF 세계 경제성장 전망]

(단위: %, %p)

구분
2022년
2023년(E)
2024년(E)

23년 01월
23년 04월
조정폭
23년 01월
23년 04월
조정폭

(A)
(B)
(B-A)
(A)
(B)
(B-A)

세계
3.4
2.9
2.8
-0.1
3.1
3.0
-0.1

선진국
2.7
1.2
1.3
+0.1
1.4
1.4
-

미국
2.1
1.4
1.6
+0.2
1.0
1.1
+0.1

유로존
3.5
0.7
0.8
+0.1
1.6
1.4
-0.2

일본
1.1
1.8
1.3
-0.5
0.9
1.0
+0.1

신흥국
4.0
4.0
3.9
-0.1
4.2
4.2
-

중국
3.0
5.2
5.2
-
4.5
4.5
-

인도
6.8
6.1
5.9
-0.2
6.8
6.3
-0.5

러시아
-2.1
0.3
0.7
+0.4
2.1
1.3
-0.8

한국
2.6
1.7
1.5
-0.2
2.6
2.4
-0.2

출처: IMF WEO(World Economic Outlook)(2023.04)

금융투자업자의 수익성은 국내 증시 및 경기 변동성에 영향을 받을 수 있으며 국내외 금융시장에 내재된 불확실성으로 인해 증시 변동성이 확대되거나 증시가 하락할 위험이 있습니다. 최근 금융투자회사의 양호한 수익성 개선 흐름에도 불구하고, 국내 자본시장은 외국인 자금 이탈, 거래대금 감소 및 금융투자회사의 수익성을 저해할 수 있는 가능성을 배제할 수 없습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[금융투자회사의 수익구조 관련 위험]

나.
국내 금융투자회사의 손익구조는 수수료손익, 유가증권평가 및 처분손익, 파생상품 거래손익 등으로 구성되어 있습니다. 그러나, 금융투자회사의 사업구조 다변화 노력에도 불구하고
수탁수수료가 금융투자회사 전체 수수료 수익의 큰 비중을 차지하고 있습니다. 따라서
대내외 시장의 불확실성으로 인해 시장상황이 악화되고 거래대금이 감소할 시 수탁수수료 수입이 감소하여 실적에 크게 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이러한 금융투자회사의 수익구조로 인한 위험이 야기될 수 있는 점을 유의하시기 바랍니다.

국내 금융투자회사의 손익구조는 수수료손익, 유가증권평가 및 처분손익, 파생상품 거래손익 등으로 구성되어 있습니다. 수수료손익은 수탁수수료 등 고객에게 금융 서비스를 제공하고 그 대가로 받는 수수료로 비교적 안정적인 수익원인 동시에 순영업손익에서 차지하는 비중이 매우 높습니다. 참고로 유가증권평가 및 처분손익은 금융투자회사가 자기자금으로 보유하고 있는 지분증권, 채무증권 등의 자산의 가격이 변동함에 따라 발생하는 손익이며, 파생상품거래손익은 증권 등을 기초자산으로 한 파생상품의 거래에서 발생하는 손익입니다.국내 금융투자회사는 전통적으로 유가증권 수탁중개수수료 수익에 상당부분 의존하고 있었던 상황에서 사업구조의 다변화를 꾀하며 금융 컨설팅을 제공하는 자산관리 사업의 추진, 해외 글로벌 투자은행을 벤치마킹하여 IB 및 Trading 분야에서 사업을 확대하는 등 투자은행으로 사업 포트폴리오를 변화하기 위해 노력하고 있습니다.그러나 수수료수익에서 가장 비중이 높은 것은 수탁수수료로 국내 금융투자업계는 여전히 수탁수수료의 규모가 당기순이익에 크게 영향을 미치는 수익구조를 가지고 있습니다. 2019년까지 감소세를 보이던 증권회사의 수탁수수료 비중은 2020년초 코로나19 창궐 이후 급락했던 국내 증시에 개인투자자들이 대거 참여하며 거래대금이 상승한 것에 기인하여 2020년 기준 52%까지 다시 증가하였고, 2021년 전체 수수료 수익의 48%를 기록하였습니다. 하지만 2022년 국내외 긴축정책에 따른 시장 유동성 축소로 2022년 말 기준 수탁수수료의 비중이 39%로 감소함과 동시에 수수료 수익 또한 전년 대비 22.6% 감소하였습니다. 2023년 들어서도 인프레이션에 따른 연준의 금리 인상이 지속되며 수수료 수익은 전년 동기 대비 8.2% 감소하였지만, 수탁수수료 비중은 47%로 증가하는 모습을 보이고 있습니다. 이처럼 수탁수수료는 여전히 전체 수수료 수익에 중요한 영향을 미치는 항목으로, 증권사의 수익성은 여전히 국내외 경제 상황에 큰 영향을 받고 있습니다. 이에 따라 대내외 시장의 불확실성으로 인해 시장상황이 악화되고 거래대금이 감소할 시 수탁수수료 수입이 감소하여 실적에 크게 영향을 미칠 수 있습니다.

[국내 투자매매 및 중개업자(금융투자회사) 항목별 주요 수수료 비중]

(단위: 백만원)

구 분

2023년3월말

2022년3월말

2022년

2021년

2020년

2019년

2018년

수수료 수익
2,983,007(100%)
4,214,156(100%)

12,936,234(100%)

16,716,978(100%)

13,570,050(100%)

9,432,670(100%)

9,626,989(100%)

수탁수수료
1,400,540(47%)
1,525,674(36%)

5,011,614(39%)

8,040,602(48%)

7,069,804(52%)

3,446,332(37%)

4,512,731(47%)

인수주선수수료
222,668(7%)
453,078(11%)

1,073,155(8%)

1,294,067(8%)

963,710(7%)

916,494(10%)

839,590(9%)

집합투자증권취급수수료
137,693(5%)
169,440(4%)

511,640(4%)

587,991(4%)

490,938(4%)

537,868(6%)

519,867(5%)

자산관리수수료
63,543(2%)
93,572(2%)

299,900(2%)

436,825(3%)

251,534(2%)

208,796(2%)

210,106(2%)

자문수수료(매수 및 합병수수료)
268,993(9%)
559,265(13%)

1,444,935(11%)

1,517,831(9%)

1,206,283(9%)

945,053(10%)

710,361(7%)

파생결합증권 판매수수료
1,366(0%)
999(0%)

5,852(0%)

2,369(0%)

615(0%)

1,274(0%)

1,010(0%)

채무보증 관련 수수료
344,456(12%)
647,995(15%)

2,279,220(18%)

2,346,562(14%)

1,829,162(13%)

1,613,147(17%)

1,087,213(11%)

출처: 금융감독원 금융통계정보시스템(FISIS)주1) 국내증권사 및 국내소재 외국계 증권사 법인 합계 기준주2) 금융감독원 금융통계정보시스템 상 2023년 3월말이 가장 최근자료임

또한 전통적인 증권사의 수익 기반인 수탁수수료는 증권사간의 경쟁을 통하여 상당히 낮은 수준에 이르렀습니다. 실제 상당 수 증권사는 신규고객을 상대로 수년간의 증권 매매 수수료 면제 등을 시행 하는 등 나름의 자구책을 활용하여 고객유치에 힘쓰고 있습니다. 이에 금융투자회사들은 수익기반 다변화를 위해 CMA영업, 신탁업, 퇴직연금, 장외파생상품, Wrap상품 등 다양한 사업분야로의 진출 및 확장을 지속적으로 추진하여 자체 경쟁력을 강화하고 있으나, 인터넷전문은행과 개인종합자산관리계좌(ISA)가 도입되는 등 금융권간 사업영역의 구분이 모호해지면서 고객과 자산확보 경쟁이 더욱 심화될 가능성이 존재합니다.상기와 같이 금융투자회사의 사업구조 다변화 노력에도 불구하고, 수수료수익 중 수탁수수료가 금융투자회사 전체 수수료 수익의 큰 비중을 차지하고 있습니다. 따라서, 금융투자회사의 수익원 다각화 노력에도 불구하고, 금융투자회사의 수익성이 시장금리, 주가지수, 또는 자산가격 등 외부 경제변수의 변동에 따라 급변할 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

[금융투자회사의 자산구조 관련 위험]

다. 국내 금융투자회사의 자산은 대부분 현금 및 예치금과 증권으로 구성되어 있습니다.
금융투자회사의 자산 중 가장 큰 부분을 차지하는 증권은 채권이며, 나머지는 기타 증권 및 주식으로 구성되어 있습니다.
채권은 금리의 변동에 따라 평가 손익이 발생하며, 특히 금리 상승기에는 보유 채권의 평가손실이 발생합니다. 앞으로 상당 기간 인플레이션 압력이 존재할 것으로 전망되는 가운데, 2023년 중 미국이나 한국에서 기준금리가 인하될 가능성이 크지 않아 연간 기준금리, 국고채 금리 등을 비롯해 전반적인 채권 시장 금리가 높은 수준을 유지하거나 혹은
인플레이션의 완화 여부에 따라 추가적인 상승이 이어질 수 있을 것으로 판단됩니다. 향후 금리 인상 가능성으로 인해 금융투자회사의 보유 채권의 평가 손실이 발생하여 채권 보유비중이 높은 금융투자회사의
수익성 또는 자산건전성 등에 부정적인 영향을 미칠 가능성을 배제할 수 없으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

국내 금융투자회사의 자산은 대부분 현금 및 예치금(2023년 3월말 기준 16.97%)과 증권(2023년 3월말 기준 55.48%)으로 구성되어 있습니다. 금융투자회사의 자산 중 가장 큰 부분을 차지하는 증권은 채권이며, 나머지는 기타 증권 및 주식으로 구성되어 있습니다. 최근 5년 간 금융투자회사의 총 자산 증가세가 지속되고 있는데, 이 중 유가증권의 증가가 총 자산의 증가세를 견인하고 있습니다. 이는 금융투자회사의 RP매도와 ELS 판매가 크게 증가함에 따라, 자금조달의 증가로 이와 연계한 국공채 등의 유가증권이 증가하였으며, 유가증권 이외에 대출채권과 기타자산 또한 증가세를 보이고 있기 때문입니다.

[ 증권사(국내법인) 및 외국계지점 요약재무상태표 ]

(단위: 백만 원)

구분

2023년 3월말

2022년 3월말

2022년말

2021년말

2020년말

금액

구성비

금액

구성비

금액

구성비

금액

구성비

금액

구성비

[현금 및 예치금]
115,063,485
16.97%
132,357,553
20.07%

113,506,556

18.66%

127,193,586

20.48%

111,285,252

18.24%

[증권]
376,078,373
55.48%
364,015,406
55.21%

356,842,340

58.68%

362,125,074

58.32%

350,063,228

57.38%

[파생상품자산]
18,009,632
2.66%
14,032,654
2.13%

23,505,755

3.87%

10,092,491

1.63%

13,328,959

2.18%

[대출채권]
72,872,683
10.75%
67,996,590
10.31%

67,639,787

11.12%

66,129,803

10.65%

60,566,363

9.93%

[유형자산]
2,821,812
0.42%
2,599,924
0.39%

2,857,809

0.47%

2,639,278

0.43%

2,403,450

0.39%

[CMA운용자산(종금계정)]
0
0.00%
0
0.00%

-

-

-

-

-

-

[리스자산(종금계정)]
26
0.00%
76
0.00%

39

0.00%

88

0.00%

135

0.00%

[기타자산]
93,012,728
13.72%
78,364,894
11.88%

43,777,328

7.20%

52,777,935

8.50%

72,424,437

11.87%

자산총계
677,858,741
100.00%
659,367,093
100.00%

608,129,618

100.00%

620,958,260

100.00%

610,071,831

100.00%

출처: 금융감독원 금융통계정보시스템(FISIS)주1) 국내 금융투자회사 및 국내소재 외국계 금융투자회사 법인 합계 기준주2) 회계연도 결산기 변경으로 회계기간이 상이함에 유의* 사업연도(2014년 이후): 역년(Calendar Year) 기준으로, 각 증권사별 회계연도를 고려하지 않음주3) 금융감독원 금융통계정보시스템 상 2023년 3월말이 가장 최근자료임

금융투자회사는 RP매도와 ELS 판매 등의 요인으로 인하여, 이와 연계한 국공채 등의 유가증권을 상당량 보유하고 있습니다. RP 매도는 증권사가 보유한 유가증권을 유동화하여 증권사가 자금을 조달하는 성격도 있으나, 실질적으로는 대고객 금융상품의 일종으로 조달된 자금의 일정 비율만큼 국공채 등 유가증권을 담보로 제공하는 것이 특징입니다. 한편, ELS 등 장외파생상품 판매의 경우 고객에 대한 상환의무가 증권사에 있는 만큼 증권사는 백투백헤지 또는 국공채, 주식 및 파생상품을 통한 자체헤지를 하고 있습니다. 금융위기 당시 리만브라더스 파산으로 백투백헤지에 대한 위험성이 부각되며 최근에는 증권사의 자체헤지 비중이 높아지고 있는데, 이로 인해 증권사의 채권 비중이 증가하고 있습니다. RP매도에 따른 담보제공 물건과 ELS 등 파생결합상품에 대한 헤지 과정에서 상대적으로 위험이 작은 국공채 및 우량 회사채 등 채권에 대한 증권사의 수요가 높아지고 있으며, 이로 인해 증권사 보유 유가증권 중 채권의 비중은 전체자산의 높은 수준을 꾸준히 유지하고 있습니다.채권은 금리의 변동에 따라 평가 손익이 발생하며, 특히 금리 상승기에는 보유 채권의 평가손실이 발생합니다. 최근 몇 년간 증권업종 내 RP를 통한 자금조달이 증가하였으며, 이에 대한 담보 성격의 채권(국공채 위주) 규모가 증가하면서 국내증권사의 보유 채권규모는 큰 폭으로 확대되었습니다. 증권사의 자산 중 채권 비중이 커지면서금리변동에 따른 채권가치 변동이 증권사 수익성에 중요한 영향을 미치고 있으며 이자율 하락 시 보유채권의 가격 상승으로 평가이익이 발생하게 되지만 이자율 상승 시보유채권의 가격 하락으로 평가손실이 발생하게 됩니다. 금리상승을 대비해 채권의 듀레이션을 적절히 조절함으로써 평가손실을 최소화하는 전략을 구사하거나, 채권운용 과정에서 이자수익 증가분을 감안하면 채권운용에서의 실질적인 손실규모를 축소하는 등의 금리상승 리스크에 대한 대응력이 중요한 요소입니다. 그러나 금리인상이 예상외로 빠르게 진행되거나 금리상승폭이 시장의 기대치를 넘어서게 되는 경우 채권 보유분에 대해 평가손실이 반영됨으로써 금융투자회사의 수익성을 악화시킬 가능성이 상존하고 있습니다.2016년 12월 미국 FOMC 기준금리 인상 이후 미국의 기준금리는 2019년 초까지 상승 추세를 보여왔습니다. 2017년 3월과 6월 미국 FOMC에서 기준금리가 두 차례 추가 인상되면서, 미국 기준금리(1.00% ~ 1.25%) 상단은 한국의 기준금리(1.25%)와 동일한 수준으로 상승하였습니다. 미국 연준은 2018년 4차례나 금리인상을 단행하여 미국 기준금리는 2018년 12월 2.25% ~ 2.50%까지 상승하였습니다. 그러나 2019년에는 미중 무역갈등이 격화되면서 경기침체에 대한 우려가 불거졌으며 2019년 하반기 3차례의 금리인하가 진행되어 2019년 11월 미국 기준금리는 1.50% ~ 1.75%로 낮아졌습니다. 미국의 기준금리 인하 여파로 한국은행 또한 한미 금리역전에 대한 부담으로 인해 2019년 초 1.75%이던 기준금리를 2019년 10월 1.25%까지 인하하였습니다.한편, 2021년 들어 각국 중앙은행은 예상보다 빠른 경제회복 속도와 시장 기대를 상회하는 인플레이션으로 인해 조기 테이퍼링 및 금리 정상화 가능성을 언급하였습니다. 미 연준은 2021년 6월 기준금리를 동결하였으나, 금리 인상 시점을 큰 폭으로 앞당겼으며 테이퍼링에 대한 논의를 시작했다고 발표하였습니다. 2022년 3월 미 연준은 미국의 기록적인 물가상승을 꺾기 위해 기준금리를 0.25%~0.50%로 0.25%p. 인상했으며, 2022년 05월 FOMC에서 22년만에 금리를 0.50%p. 인상하는 '빅스텝'을 단행하였습니다.2022년 5월 FOMC에서 기준금리를 0.50%p. 인상한데 이어 2022년 6월 FOMC에서도 기준금리를 0.75%p. 인상하였습니다. 5월 미국 소비자물가지수(CPI)는 전년 동월 대비 상승률이 8.6%에 달하며 1981년 이후 최고치를 경신하였고, 러시아-우크라이나 전쟁 및 코로나19에 따른 중국 봉쇄가 공급망을 악화시키며 물가에 지속적인 상방 압력으로 작용하고 있어 더 강한 통화긴축 정책을 펴야한다는 위기감이 작용하여 '자이언트 스텝'을 결정하였습니다. 게다가, 2022년 7월 13일에 발표한 2022년 6월 미국 소비자물가지수(CPI)는 전년 동월 대비 상승률이 9.1%를 기록하며 연준이 2022년 6월에 이어 다시 한번 기준금리를 0.75%p. 인상하여 2.50%에 도달하였습니다. 그 후에도 FOMC는 인플레이션을 잡기 위해 공격적으로 0.75%p 인상 2회, 0.5%p 인상 1회를 거듭하였습니다. 한편, 2023년 02월 FOMC에서는 최근 물가 상승세가 둔화 조짐을 보이자 기준금리를 0.25%p 인상하며 속도 조절에 들어갔습니다.이후 2023년 3월과 5월 FOMC에서 모두 0.25%p 인상하였고, 6월 FOMC에서 2022년 3월 이후 15개월 만에 처음으로 기준금리를 동결하며 증권신고서 제출일 전일 현재 미국의 기준금리는 5.00%~5.25%에 이르고 있습니다.이에 한국은행은 인플레이션에 대한 우려, 미국의 금리 인상과 양적 긴축 가속화에 대비하여 한국은행은 2021년 8월 금통위에서 기준금리를 0.75%로 인상하였고 2021년 11월에 1.00%, 2022년 01월 1.25%, 2022년 04월 1.50%, 2022년 05월 1.75%, 2022년 07월 2.25%까지 기준금리를 인상하였습니다. 7월 금통위는 일반적인 금리 인상폭인 0.25%p의 2배인 0.5%p. 인상에 나선 가운데, 추가적으로 8월에는 0.25%p, 10월에는 0.50%p, 11월 0.25%p 인상하였습니다. 2023년 01월 금통위에서는 2명의 위원이 동결 소수의견 제시를 하였으나, 0.25%p. 기준금리 인상하였으며 이후 2023년 2월과 4월, 5월까지 금융통화위원회에서 기준금리 동결을 결정함에 따라 증권신고서 제출일 현재 국내 기준금리는 3.50% 수준입니다.한편 국고채 금리는, 2020년 코로나 19 여파로 다소 하락하는 모습을 보이다 2021년 인플레이션 압력이 상승하기 시작하면서 미국이 조기 테이퍼링 등을 시사하는 등 기준금리 인상에 대한 우려로 국고채 금리가 상승하기 시작했습니다. 2022년이 되면서 미국의 계속된 금리인상에 대응하기 위해 한국은행 역시 반복적인 기준금리 인상에 나서면서 국고채 3-5년물 스프레드가 몹시 얇아지는 등 국고채 금리가 불안정한 모습을 보이며 상승했으나 2023년으로 접어들면서 시장 내 과도한 우려가 완화되면서 2022년 대비 다소 안정된 모습을 보였습니다. 그러나 이후 국내외 물가지수가 견조한 모습을 보이며 연준의 긴축 기조 지속에 따라 국고채 금리가 상승하였고 불확실성이 지속되는 모습을 보이고 있습니다.

[국고채 3년물 및 5년물 금리 추이]

(단위 : %)

일자

국고채 3년

국고채 5년

2020/06/30

0.845

1.115

2020/09/29

0.842

1.100

2020/12/31

0.970

1.335

2021/03/31

1.127

1.597

2021/06/30

1.452

1.742

2021/09/30

1.590

1.927

2021/12/31

10795

2.006

2022/03/31

2.662

2.855

2022/06/30

3.553

3.647

2022/09/30

4.185

4.176

2022/12/30

3.725

3.738

2023/03/31

3.290

3.295

2023/06/30

3.656
3.650

2023/07/24
3.620
3.612

출처 : 금융투자협회 채권정보센터주) 채권시가평가기준수익률 기준(4사 민평 평균)

앞으로 상당 기간 인플레이션 압력이 존재할 것으로 전망되는 가운데, 2023년 중 미국이나 한국에서 기준금리가 인하될 가능성이 크지 않아 연간 기준금리, 국고채 금리 등을 비롯해 전반적인 채권 시장 금리가 높은 수준을 유지하거나 혹은 인플레이션의 완화 여부에 따라 추가적인 상승이 이어질 수 있을 것으로 판단됩니다. 시중금리의 상승은 채권보유 비중이 높은 증권사들의 수익성에 부정적인 영향을 줄 수 있어 향후 자기자본 대비 채권보유비중, 듀레이션 전략, 유동성 대응능력 등을 중심으로 금리위험을 모니터링할 필요가 있습니다. 향후 금리 인상 가능성으로 인해 금융투자회사의 보유 채권의 평가 손실이 발생하여 채권 보유비중이 높은 금융투자회사의 수익성 또는 자산건전성 등에 부정적인 영향을 미칠 가능성을 배제할 수 없으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[금융투자회사의 경쟁심화 관련 위험]

라.
2023년 1분기말 기준 국내에서 총 60개의 증권사가 경쟁하고 있으며, 최근 금융업권간에는 겸업 허용에 따른 은행 및 보험의 수익증권 판매가 가속화되고 있습니다. 따라서,
금융투자업은 경쟁 심화가 불가피하며 금융상품 간 차별화가 뚜렷하지 않은 상태에서
판매채널이 열위한 금융투자회사는 신규고객 확보와 금융상품 판매 등에 어려움을 겪을 수 있습니다. 또한, 금융투자업 내에서 대형화나 전문화 포지셔닝에 성공하더라도
자산운용, 파생상품 개발, 자기자본 투자 등 업무 수행 과정에서 통합적 리스크 관리에 실패할 경우 재무건전성 악화 및 평판 위험 확대로 어려움을 겪을 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

현 금융투자업은 낮은 진입장벽과 갈수록 낮아지고 있는 위탁 수수료율 등으로 심한 경쟁 상태에 놓여져 있으며, 이에 각 금융투자회사는 정확한 투자정보를 제공하며 고객 니즈에 맞는 다양한 상품을 개발하고 차별화된 금융서비스 제공 등으로 증권 시장에서의 경쟁력 확보를 위해 노력하고 있습니다. 한편, 간접투자상품 운용 및 판매 제한의 완화, 방카슈랑스의 도입, 증권회사의 집합투자업 및 신탁업 겸업 허용 등 금융 업종간 업무영역 파괴가 가속화되면서 국내외 전 금융회사가 국내 금융시장에서 무한 경쟁하는 시기가 도래하였습니다. 2009년 국내 자본시장의 성장과 발전을 위하여「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」도입으로 금융투자업의 진입과 영업, 그리고 업무 범위 등에 대한 규제가 완화되어 10여개의 신규 증권사가 설립되었습니다. 2023년 3월말 기준 국내에서 영업중인 증권사는 총 60개사이며, 은행 및 보험 등 여타 금융기관에 비해 상대적으로 많은 시장 참여자를 보유하고 있습니다.

[금융업 권역별 회사수]

구분

2023년 3월말

2022년말

2021년말

2020년말

2019년말

증권사

60

59

58

57

56

국내은행

20

20

20

19

19

보험

생명보험

22

23

23

24

24

손해보험

32

32

30

31

31

출처 : 금융감독원 금융통계정보시스템(FISIS)주) 금융감독원 금융통계정보시스템 상 2023년 3월말이 가장 최근자료임

제한된 국내 시장 내 60개의 증권사가 참여하고 있는 상황에서, 대부분의 증권사는 차별화된 상품과 서비스를 통한 경쟁이 현실적으로 어려워 가격정책을 경쟁의 주요한 수단으로 활용하여 고객유치 마케팅을 전개하고 있는 상황입니다. 특히 위탁중개업에서는 '박리다매'형 최저가 온라인 주식중개(Deep Discount)를 경쟁수단으로 활용하는 증권사가 증가하고 있어 그 경쟁구도가 더욱 치열해지고 있습니다.또한 금융업권간 겸업 허용에 따른 은행 및 보험의 수익증권 판매가 가속화되고 있습니다. 은행의 경우 비이자수익 강화를 주요 추진전략으로 수립하고 단기간에 판매실적을 상승시키는 등 금융투자업의 강력한 경쟁자로 자리매김하고 있습니다.

2008년 금융위기 이후 은행의 펀드 판매 실적이 감소세를 나타내고 있는 반면, 증권사의 경우 증가 추세를 보이고 있음에도 불구하고, 은행의 폭넓은 점포망과 고객기반을 활용한 상품판매 역량은 여전히 증권사에 위험 요인으로 작용하고 있습니다. 아울러, 국내 금융투자산업은 대외적으로 세계 경제 및 중국과 인도를 비롯한 아시아 경제성장에 따른 아시아 금융시장의 확대와 대내적으로는 빠른 속도의 인구고령화로 인한 금융자산 증가 및 퇴직연금 확대, 국민연금과 같은 거대 기관들의 주식 편입비중 확대, 저금리에 따른 저축에서 투자로의 패러다임의 이동, 자본시장법 도입에 따른 국내 금융시장의 변화 등으로 향후 증권산업의 완전경쟁 체제가 가속화될 것입니다. 또한, 선진금융기법과 막대한 자본력을 바탕으로 하는 외국계 투자은행 및 강력한 자본력과 판매채널을 보유한 국내은행과의 경쟁이 심화될 수 있으며 금융상품간 차별화가 뚜렷하지 않은 상황에서 판매채널 열위에 있는 증권사는 신규고객 확보와 금융상품 판매 등에 어려움이 가중될 수 있을 것으로 보입니다.한편, 2023년 3월말 별도 기준 국내 증권업계는 자기자본 규모 기준으로 미래에셋증권(9.3조원), 한국투자증권(7.6조원), NH투자증권(6.8조원), 삼성증권(6.1조원), KB증권(5.8조원) 등 초대형 IB로 지정된 5개 금융투자회사와 초대형 IB 지정 요건을 갖추었으나 아직 인가 신청을 하지 않은 하나증권(5.9조원), 신한투자증권(5.2조원), 메리츠증권(5.6조원) 등의 잠재적 초대형 IB 금융투자회사 그리고 자기자본 3조원 이상의 대형 금융투자회사인 키움증권(4.2조원), 마지막으로 자기자본 3조원 미만의 국내 금융투자회사 및 외국계 금융투자회사로 구분됩니다. 당사는 자기자본 3조원 이내의 중형 증권사에 해당되며, 자산 규모 4.5조원, 부채규모 3.7조원 및 자본 0.8조원 수준입니다.

[주요 국내 금융투자회사 재무 현황]

(기준일 : 2023년 03월 31일)
(단위 : 백만원)

회사명

자산총계

부채총계

자본총계

자본금

미래에셋증권(주)
84,041,272
74,708,943
9,332,330
4,101,961

한국투자증권(주)
70,647,122
63,037,108
7,610,014
175,847

NH투자증권(주)
56,194,616
49,388,051
6,806,565
1,782,560

삼성증권(주)
53,538,610
47,445,979
6,092,631
458,478

하나증권(주)
46,252,191
40,325,051
5,927,139
402,162

KB증권(주)
58,622,421
52,815,928
5,806,493
1,493,102

메리츠증권(주)
46,127,886
40,491,746
5,636,140
776,179

신한투자증권(주)
47,993,788
42,718,282
5,275,505
1,786,998

다올투자증권(주)
4,497,951
3,730,977
766,974
400,745

출처 : 금융감독원 금융통계정보시스템주1) 당사 및 자본총계 상위 8개 증권사주2) 별도 재무제표 기준

2023년 3월말 기준 국내 증권사 중 자기자본 상위 8개사의 국내 지분증권 위탁매매 수수료 시장점유율은 약 52.99%(평균 6.62%)로, 과점 양상을 보이는 은행산업을 포함한 다른 금융업권과 비교해 볼 때 시장경쟁 강도가 상대적으로 높은 편입니다. 금융투자회사들의 출혈 경쟁으로 수수료 중심의 영업은 한계가 있는 상황이며, 업무영역 또한 Brokerage 중심에서 종합자산관리 중심으로, 단순 Underwriting에서 종합 Advisory로 점차 변화될 것으로 예상됩니다. 향후 금융환경은 금융투자회사들의 퇴출, 신규 진입, 합병, 금융지주회사 설립 확대 등 금융산업 구조조정의 가속화, 금융투자회사들의 자기자본 확대 등을 통한 대형화 및 생존 전략에 따른 다양한 제휴 등이 불가피할 것으로 예상됩니다.

[지분증권 위탁매매 수수료 시장 점유율 현황]

(단위 : 백만원, %)

구 분

2023년 3월말

2022년

2021년

2020년

2019년

금액

점유율

금액

점유율

금액

점유율

금액

점유율

금액

점유율

미래에셋증권

91,206
9.29%

321,645

9.60%

619,031

10.17%

574,512

10.41%

265,701

10.10%

NH투자증권

87,412
8.91%

304,002

9.07%

602,275

9.90%

575,628

10.43%

229,180

8.70%

한국투자증권

55,134
5.62%

194,905

5.82%

341,377

5.61%

317,455

5.75%

154,833

5.90%

삼성증권

79,895
8.14%

269,224

8.03%

578,883

9.51%

532,151

9.64%

212,580

8.10%

KB증권

97,800
9.97%

330,326

9.86%

608,303

10.00%

564,392

10.22%

228,549

8.70%

하나증권

29,468
3.00%

106,339

3.17%

196,912

3.24%

179,969

3.26%

90,404

3.40%

신한투자증권

61,514
6.27%

214,773

6.41%

405,188

6.66%

385,468

6.98%

160,863

6.10%

메리츠증권

17,575
1.79%

57,034

1.70%

111,405

1.83%

96,058

1.74%

53,051

2.00%

8개사 합계

520,004
52.99%

1,798,248

53.66%

3,463,374

56.92%

3,225,633

58.43%

1,395,161

52.80%

다올투자증권

4,000
0.41%
15,138
0.45%
18,545
0.30%
14,519
0.26%
9,867
0.37%

합계

981,256
100.00%

3,351,234

100.00%

6,084,961

100.00%

5,520,075

100.00%

2,640,444

100.00%

출처 : 금융감독원 금융통계정보시스템주1) 당사 및 자본총계 상위 8개 금융투자회사 기준주2) 합계금액 및 점유율은 증권사 국내법인 및 외국계지점 기준주3) 금융감독원 금융통계정보시스템 상 2023년 3월말이 가장 최근자료임

따라서 금융상품 간 차별화가 뚜렷하지 않은 상태에서 판매채널이 열위한 금융투자회사는 신규고객 확보와 금융상품 판매 등에 어려움을 겪을 수 있으므로, 대형화 또는 업무영역의 특화 및 전문화된 차별적인 경영전략을 통하여 생존 및 성장의 기회를 모색하여야 합니다. 또한, 금융투자업 내에서 대형화나 전문화 포지셔닝에 성공하더라도 자산운용, 파생상품 개발, 자기자본 투자 등 업무 수행 과정에서 통합적 리스크 관리에 실패할 경우 재무건전성 악화 및 평판 위험 확대로 어려움을 겪을 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[NCR 개선방안 및 레버리지 규제 관련 위험]

마. 영업용순자본비율(NCR)은 금융투자업자가 보유하고 있는 자산의 잠재적손실에 대한 대응능력을 수치화한 것입니다. NCR개선방안에 따른 새로운 산출체계에 따르면 대형 금융투자회사들은 투자여력이 확대되어 활발한 영업이 가능해지는 반면,
중소형 금융투자회사들은 영업에 제약이 발생할 가능성이 있습니다. 또한, 금융당국은 레버리지비율을 도입하여 경영실적이 부진하고 재무건전성이 취약한 금융투자회사에 대한 관리를 강화하고 있습니다.
이러한 규제의 강화 또는 도입은 증권사의 투자형태, 리스크 프로파일, 수익구조, 자금조달구조에 영향을 미칠 것으로 판단되므로, 투자자께서는 개정된 NCR 제도 개선 및 레버리지 규제의 도입이 금융투자사업에 미치는 영향에 유의하시기 바랍니다.

영업용순자본비율(NCR)은 금융투자업자가 재무적 곤경에 처한 상황에서도 금융시스템 전반에 큰 영향을 주지 아니하고, 자체 청산이 가능할 정도의 충분한 유동자산을 보유할 것을 요구하는 국제증권관리위원회기구의 원칙에 따라 증권사 보유자산의 잠재적손실에 대한 대응능력을 수치화한 것입니다.금융투자업의 경우, 1997년 4월에 도입된 영업용순자본비율이 감독당국의 적기시정조치, 거래소 회원자격, 국고채 전문 딜러 평가 등이 기준으로 다양하게 활용되면서 금융투자업 업무 전반을 광범위하게 규율하는 자기자본규제기준으로 사용되어 왔습니다. 그러나 현행 NCR은 개별회사 기준으로 산출되며, 자회사의 위험수준에 관계없이 자회사 출자금을 영업용순자본에서 전액 차감함으로써 자회사의 위험에 대한 적절한 리스크 평가가 이루어지지 않았습니다.

금융위원회는 2013년 12월에 발표한 '자본시장의 역동성 제고를 위한 방안'의 세부계획의 일환으로 '증권회사 영업용순자본비율(NCR) 제도 개선방안(이하 'NCR 개선방안')'을 발표했습니다. 해당 NCR 개선방안은 자기자본 1조원(2013년 12월말 기준)이상 9개사를 대상으로 2015년 동안 시범적으로 실시되었으며 2016년부터 전면 도입되었습니다. NCR 개선방안의 주요 내용은 아래 표와 같습니다.

[NCR 개선방안 주요 내용]

개선방안
주요내용

NCR 산출방식 변경
필요 유지자본 대비 (영업용순자본-총위험액) 비율로 변경

연결 NCR 기준도입
종속회사를 보유하고 있는 모든 증권사에 연결 NCR 적용

영업용 순자본 인정범위및 위험값 조정
1. 신용공여 등 1년이내 대출, M&A/IPO 관련 대출은 신용위험으로 반영2. 잔존만기 1년 초과 예금 및 예치금은 영업용 순자본으로 인정3. 장내 자기매매 관련 미수금도 위탁 매매와 동일하게 위험값 '0' 적용

출처 : 금융위원회 및 금융감독원 보도자료(2014.04.08)

해당 NCR 산출방식은 영업용순자본 여유액 증가나 필요유지자본을 감소시켜 자본의 배분 효율성을 높여야 되는 구조로 영업규모와 자기자본 규모의 중요성이 높아졌으며, 영업용순자본여유액 규모가 적은 중소형사의 경우 비주력 영업에 대한 자본유지 부담을 높혀 라이센스를 반납하게 하고 궁극적으로 업무 전문화를 유도하는 것이 취지입니다.

NCR개선방안에 따라 산출체계는 기존 '영업용순자본/총위험액 * 100'에서 '(영업용순자본-총위험액)/인가업무 단위별 법정 필요자기자본의 70%'로 변경되었습니 다. 새로운 산출체계에 따르면 대형 금융투자회사들은 투자여력이 확대되어 활발한 영업이 가능해지는 반면, 중소형 금융투자회사들은 영업에 제약이 발생할 가능성이 있습니다. 그 이유는 분모인 법정 필요자기자본이 라이센스 취득 여하에 따라 최대값으로 고정되는 한편, 분자인 순자본은 금융투자회사의 자기자본 규모에 따라 상대적으로 큰 차이를 보이기 때문입니다. 따라서 자기자본규모가 작은 증권사의 경우 NCR개선방안으로 인해 부정적인 영향을 받을 수 있습니다.

[금융투자업 라이센스 법정 필요자본]

(단위 : 억원)

항목
구분
법정 필요자본
필요자본 70%

투자매매
증권
500
350

투자매매
채무증권
200
140

투자매매
국채, 지방채 및 특수채
75
53

투자매매
지분증권
250
175

투자매매
집합투자증권
50
35

투자매매
장내파생상품
100
70

투자매매
장외 파생상품
900
630

투자중개
증권
30
21

투자중개
채무증권
10
7

투자중개
지분증권
10
7

투자중개
집합투자증권
10
7

투자중개
장내파생상품
20
14

투자중개
장외파생상품
100
70

신탁
신탁재산
250
175

출처 : 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 - 인가업무 단위 및 최저자기자본

한편, 2014년 10월 증권사 NCR 제도 개편방안과 함께 금융위원회에서는 증권사 NCR제도 개편방안과 금융규제 개혁방안 등 그 동안 발표한 대책들의 후속 조치를 위한「금융투자업규정」및「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」개정안을 의결하였습니다. 이에 따라 금융위원회는 새로 개편된 NCR 제도의 전면 시행과 함께 적기시정조치 기준으로 레버리지비율을 도입하여 경영실적이 부진하고 재무건전성이 취약한 금융투자회사에 대한 관리를 강화하였습니다. 2년 연속 당기손익이 적자이고 레버리지비율이 900% 이상인 회사 또는 적자는 아니지만 레버리지비율이 1,100% 이상인 회사는경영개선권고를, 2년 연속 당기순이익 적자이고 레버리지비율이 1,000% 이상인 회사 또는 적자는 아니나 레버리지비율이 1,300% 이상인 회사는 경영개선요구를 받게 됩니다.

[레버리지비율 관련 금융감독원의 적기시정조치]

레버리지비율
적기시정조치

1) 직전 2 회계연도간 연속하여 당기순손실이 발생하고, 레버리지 비율이 900%를 초과하는 경우2) 레버리지비율이 1,100%를 초과하는 경우
경영개선 권고

1) 직전 2회계연도간 연속하여 당기순손실이 발생하고, 레버리지 비율이 1,100%를 초과하는 경우2) 레버리지비율이 1,300%를 초과하는 경우
경영개선 요구

주1) 직전 2회계연도간 발생한 당기순손실의 합계액이 직전 3회계연도말 자기자본(구체적인 산정방식은 금융감독원장이 정한다)의 5% 미만인 경우는 상기 레버리지 규제비율을 충족하지 못하더라도 적기시정조치 대상에서 제외함

금융투자업 레버리지비율은 2018년말 682.13%에서 2020년말까지 692.36%를 기록하며 꾸준히 증가하였습니다.이는 저금리 기조 속에 금융투자회사가 발행하는 ELS와 RP에 투자자가 많이 몰린 것에 기인합니다. 한편 2021년 하반기부터 미국 및 한국 등 주요국가들이 통화 긴축 기조로 전환하면서 기준금리를 인상한 영향으로 다소 감소하여 2022년 말 기준 레버리지비율은 619.22%를 기록하였습니다. 이처럼 향후 증권사들은 국내외 경기상황 등에 따라 레버리지 비율을 적절히 관리하고 있으며 이를 위해 부채성 상품의 발행과 판매를 조절하면서 영업력과 수익성에 변동이 발생할 가능성이 있습니다.

[금융투자업 레버리지비율 추이]

(단위: 백만원)

항목

2023년 3월말

2022년말

2021년말

2020년말

2019년말

2018년말

수정 총자산

522,288,494

491,674,126

487,105,822

463,693,580

415,017,175

381,195,827

수정 자기자본

81,550,843

79,402,251

76,617,031

66,972,805

61,000,868

55,883,198

레버리지비율

640.44%

619.22%

635.77%

692.36%

680.35%

682.13%

출처 : 금융감독원 금융통계정보시스템주1) 증권사 국내법인 및 외국계지점 합계 기준주2) 레버리지비율: 총자산/자기자본 X 100

위와 같이 NCR 개선방안과 레버리지비율 규제에 따라 향후 대형 금융투자회사는 상대적으로 투자여력이 확대돼 투자은행업무, PI, 해외사업 등에 대한 활발한 영업을 가능하게 하는 기반이 마련됩니다. 다만 NCR 산출방식 변경에 따라 투자 여력은 확대되나 투자처를 확보하지 못할 경우 수익확대는 제한적일 수 밖에 없을 것으로 보입니다. 특히, 현재 대형사를 포함한 금융투자회사 대부분이 업계 불황 타개 방안으로 비용절감 및 인력감축을 단행하면서 기업여신, 프라임브로커리지 등과 관련된 인력 증가와 시스템 구축이 용이하지 않아 단기적으로 늘어난 투자여력이 실제로 활용되지 못할 가능성이 있을 것으로 파악됩니다. 또한, 중소형 금융투자업자들은 영업활동에 제약이 따를 가능성이 있을 뿐만 아니라 자금여력을 필요로 하는 파생상품 운용, M&A 중개 등에서도 대형 금융투자회사 대비 열위에 놓일 가능성이 있습니다. 비주력 및 사업성이 낮은 업무의 라이센스를 반납하게 되어 외형이 더욱 줄어들게 될 것으로 파악되며, 이에 따른 반작용으로 외형확대 경쟁이 발생할 수 있을 것으로 예상됩니다.NCR 제도 변경에 따라 NCR 수준 혹은 영업용순자본여유액 규모의 변화가 예상되며 더 나아가, 증권사의 투자형태, 리스크 프로파일, 수익구조, 자금조달구조에도 영향을 미칠 것으로 판단되므로, 투자자께서는 개정된 NCR 제도 개선이 금융투자사업에 미치는 영향에 유의하시기 바랍니다.

※ 참고 - [증권사 NCR 규제체계 개편 안내]1. 개요금융위원회는 2014년 10월 29일 제19차 정례회의에서「증권사 NCR제도 개편방안」,「금융규제 개혁방안」등 그 동안 발표한 대책들의 후속조치를 위한「금융투자업규정」및「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」개정안을 의결함2. 주요 개정사항[증권사 NCR 규제체계 개편]① 기존 영업용순자본비율 제도를 개편한 순자본비율 제도를 도입하고, 2016년부터 투자매매중개업자에게 의무 적용함(조기적용을 원하는 경우 2015년부터 신 체계 적용 가능)

구분
기존 NCR
개편 NCR

산출방식
영업용순자본 / 총위험액
(영업용순자본-총위험액)/ 업무 단위별 필요 유지 자기자본

회사별 변화
대형사 평균 : 476%
대형사 평균 : 1,140%

중형사 평균 : 459%
중형사 평균 : 318%

소형사 평균 : 614%
소형사 평균 : 181%

적기 시정조치
권고 : 150%
권고 : 100%

요구 : 120%
요구 : 50%

명령 : 100%
명령 : 0%

② 아울러 변경된 산식에 맞추어 적기시정조치 요건을 개편

[적기시정조치 부과 ]

(단위 : %)

구 분

적기시정조치 수준

경영개선권고

경영개선요구

경영개선명령

산출체계

현행

150

120

100

개정

100

50

0

③ NCR제도가 증권사 M&A 등 해외진출 등에 장애가 되지 않도록 2016년부터 연결회계기준 NCR 제도 시행- 기존 NCR제도에 의할 경우 증권사의 자기자본 투자시 NCR 비율이 큰 폭으로 하락(영업용순자본 차감)하여 적극적인 투자에 장애요인으로 작용- 연결 NCR 시행 이전에도 증권사간 M&A에 따른 출자지분에 대해서는 영업용순자본 차감항목에서 제외하여 증권사간 M&A 지원④ 영업용순자본 산정시 차감항목을 합리적으로 조정- 종합금융투자사업자의 신용공여 중 1년 이내 대출, M&A 관련 대출 등은 영업용순자본 차감항목에서 제외 - 일반 증권사의 경우 금감원에 신용공여 관련 내부통제기준을 승인 받은 경우 M&A 관련 대출 등을 차감항목에서 제외- 잔존만기 1년 초과 예금ㆍ예치금도 영업용순자본으로 인정

2016년 8월 금융위원회는 보도자료를 통해 '초대형 투자은행 육성을 위한 종합금융투자사업자 제도 개선방안'을 발표하였으며 종합금융투자사업자들이 새로운 조달수단을 통해 마련한 기업금융 재원을 보다 효과적으로 기업금융 분야에 활용할 수 있도록 위험인수기능을 과도하게 제약하는 규제들을 재정비하는 등 규제개혁을 예고하였습니다.

[여신업무 관련 NCR규제 적용방식]

구분
취급현황

일반 증권사
- 잔존만기가 3개월을 초과하는 대출채권은 영업용순자본에서 차감- 금융감독원으로부터 리스크 관리기준의 승인을 받은 경우 기업금융업무(증권인수 및 모집ㆍ매출주선, M&A 중개ㆍ주선, PF금융) 관련 대출은 차감항목에서 제외

종합금융투자사업자(기존)
- 잔존만기가 3개월을 초과하는 기업 직접대출을 제외한 대출채권(사모사채, 환매조건부매수, 매입대출채권 등)은 영업용순자본에서 차감- 잔존만기가 1년을 초과하는 기업대출은 영업용순자본에서 차감- 기업금융업무(증권인수 및 모집ㆍ매출주선, M&A 중개ㆍ주선, PF금융) 관련 대출은 차감항목에서 제외

종합금융투자사업자(개선 후)
- 대출채권은 만기ㆍ형태에 관계없이 차감항목에서 제외- 대출채권의 만기가 길어지더라도 위험액 산정시 만기에 따른 위험가중치 할증을 하지 않음- 유동성, 여신건전성 확보를 위한 별도의 관리체계 마련

출처 : 금융위원회 보도자료(2016.08.02), "초대형 투자은행 육성을 위한 종합금융투자사업자 제도 개선방안"

또한, 2016년 12월 금융위원회는 보도자료 '자본시장법 시행령 및 금융투자업규정 입법예고'를 통해 대출자산의 형태, 만기 등에 관계없이 대출자산의 위험수준에 따라 건전성 부담이 결정되는 새로운 NCR 지표(영업용순자본에서 차감하지 않고, 신용위험액으로 반영하는 방식) 적용할 것을 밝혔습니다.이러한 규제 완화 기조는 가계부채 및 부동산 투자에 대한 우려가 증가하면서 전환점을 맞이하였습니다. 2018년 01월 22일 금융위원회는 '생산적 금융을 위한 금융권 자본규제 등 개편방안'을 발표하면서, 금융업권별 건전성 규제를 강화하고 과도한 자산 증가를 제어할 것을 예고하였습니다. 금융투자업의 경우 아래와 같이 총 3가지 분야에서 변화가 있습니다.

['생산적 금융을 위한 금융권 자본규제 등 개편방안' 금융투자업 세부과제]

구분
주요내용
도입시기

모험자본 역할 강화
① 중기특화 증권사 : 중소 벤처기업에 대한 투·융자시 자본규제 부담 완화 등을 위해 위험액 산정의 특례를 인정② 전체 증권회사 : 현재 코넥스와 동일하게 위험도가 인식되는 코스닥 주식투자에 대하여 위험가중치 하향 조정③ 상장주관사 : 테슬라 요건을 활용함에 따라 부담하는 환매청구권(풋백옵션)에 대해 주식시장 위험액 산정을 면제
2018년 1분기

부동산 분야건전성관리 강화
① 부동산 대출 : 종투사 대출이 부동산에 집중될 경우 증가되는 리스크를 반영하여 위험액을 상향 조정하는 방안 마련* [현행] 기업의 신용등급에 따라 거래상대방별 위험값 적용(0%~32%)→[개선] 장기 부동산 대출(PF 등)에 대해서는 일정 비율을 추가로 가산② 부동산 집합투자증권 : 유동성 측면에서 부동산 직접 보유와 동일한 효과를 가지는 집합투자증권*은 영업용순자본에서 차감* (예) 사모펀드로서 단기간 內매각 환매 가능성이 없는 부동산펀드 등※ 현재 부동산 직접 보유시 유동성없는 자산으로 보아 영업용순자본에서 차감하나, 집합투자증권으로 보유시 24%까지 위험값을 낮출 수 있어 규제차익 발생
2018년 1분기

편중리스크 관리강화
① 종합금융투자사업자 : 동일인 신용공여한도(자기자본의 25%) 산정시, 현행 대출 어음할인 뿐 아니라 ‘채무보증’도 추가※ 은행, 보험, 저축은행 등 여타 금융권의 경우, 동일인 신용공여 한도 산정시 채무보증도 이미 포함② 일반 증권회사 : 부동산 편중리스크 관리 등을 위해 종합금융투자사업자에 준하여 동일인 신용공여 한도제도 도입- 참고로, 현재 증권사의 채무보증 총잔액(26.3조원) 중 부동산 관련 채무보증이 약 17.5조원(66.5%)으로 적지 않은 수준
2018년 상반기

출처 : 금융위원회 '생산적 금융을 위한 금융권 자본규제 등 개편방안' 보도자료(2018. 01. 22)

이번 개정안에서 금융위의 목적은 영업용순자본 및 위험액의 편입 기준을 기존과 다르게 적용하는 방법으로 부동산 관련 자산을 줄이고 중소·벤처기업에 대한 투자를 늘리는 데에 있습니다. 장기 부동산 대출(PF 등)에 대해서는 일정 비율만큼 위험액을 가산하고 단기간내 환매할 가능성이 없는 부동산 사모펀드를 영업용순자본에서 차감할 계획입니다. 또한, 동일인 신용공여 한도 산정시 현행 대출·어음할인 뿐 아니라 채무보증도 추가할 예정입니다. 이러한 규제 강화로 인해, 금융투자회사의 고수익 사업인 부동산 관련 투자가 위축될 가능성이 있습니다.최근 NCR 제도 변경에 따라 NCR 수준 혹은 영업용순자본여유액 규모가 변동되었으며, 레버리지 규제의 도입으로 자산 확대가 제한 받고 있습니다. 따라서, 대형 금융투자회사 대비 열위에 놓일 가능성이 있습니다. 이러한 규제의 강화 또는 도입은 증권사의 투자형태, 리스크 프로파일, 수익구조, 자금조달구조에 영향을 미칠 것으로 판단되므로, 투자자께서는 개정된 NCR 제도 개선 및 레버리지 규제의 도입이 금융투자사업에 미치는 영향에 유의하시기 바랍니다.

[우발채무 증가 및 관련 규제 강화에 따른 위험]

바. 금융위기 이후 은행과 건설사의 신용공여가 줄어들고 이 역할을 금융투자회사가 대신하기 시작하면서
금융투자회사의 우발채무 규모가 증가하는 모습을 보였습니다.
매입약정, 지급보증 등으로 구성된 금융투자회사의 우발채무가 증가할 경우 신용리스크가 확대될 가능성이 있습니다. 이에 금융당국은 2019년 12월 '제3차 거시건전성 분석협의회'를 통해 부동산 PF 익스포저에 대한 건전성 관리 방안을 확정하였습니다. 건전성 관리 방안은 금융업권 전반에 걸쳐 부동산 PF 익스포져에 영향을 미치게 됩니다. 또한
최근 부동산PF에 대한 증권업의 위험 익스포저가 상승하는 추세에 있는 점, 저성장 기조로 인한 부동산시장의 침체 가능성은 우발채무 현실화의 잠재적인 위험요인이 될 수 있습니다. 또한 대형사 대비 자본력이 약한 중소형 금융투자회사들의 경우 더욱 큰 리스크에 노출될 수 있고, 이로 인한 증권업 전반에 부정적인 영향을 미칠 가능성을 배제할 수 없습니다. 따라서 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

최근 금융투자회사의 지급보증 등 우발채무는 2017년말 약 28.0조원에서 2023년 1분기말 약 42.7조원에 이르기까지 급증하며 자본완충력 대비 가파른 증가세를 보였습니다. 특히 2013년 이후 매입보장약정과 같은 유동성 보강 약정은 정체된 반면, 금융투자회사의 신용공여와 유동성 지원을 모두 부담하는 지급보증 등의 기타 채무보증이 급증하는 양상을 보이고 있습니다. 금융투자회사의 우발채무 규모가 빠르게 증가한 것은 신용공여주체의 다양화, 무보증 관련 NCR 규제 완화, 장기 CP 발행 규제 등 제도 변화에서 그 원인을 찾을 수 있습니다.

금융위기 이전 국내 부동산 PF 사업의 주된 신용공여 주체는 은행과 건설사였습니다. 본래 PF는 프로젝트 자체의 사업성 및 자산을 담보로 자금을 수급하기 위한 금융기법이나, 우리나라에서는 시행사의 신용이 낮기 때문에 주로 건설사(시공사)의 지급보증(연대보증)이나 채무인수 등의 신용공여를 관행적으로 요구하여 왔습니다. 하지만 금융위기 이후 은행은 바젤Ⅲ 등 규제 강화에 대한 대응과 건설사는 우발부채 감축 노력의 일환으로 신용공여 제공을 축소함에 따라 증권사가 제공하는 신용공여에 대한 수요가 증가하였습니다. 이러한 변화로 인해 유동화증권의 상환가능성이 건설사 대비 상대적으로 신용도가 우량한 증권사에 연계됨으로써 유동화증권에 대한 투자자선호도는 높아졌으나, 유동화 지원만을 제공하던 과거에 비해 증권사 우발채무의 위험은 크게 확대되었습니다.2019년 12월 정부는 증권사 중심으로 빠르게 증가하고 있는 부동산 PF 채무보증 성장을 억제하고, 부동산 PF 대출에 대해 완화적이었던 규제를 타 업권 수준으로 정상화 하기 위해 새로운 규제안을 발표하였습니다. 이번 규제는 자본금 3조 이상 증권사에 허용되었던 특례를 일반 증권사 수준으로 회귀하여 대출한도, NCR, 레버리지 비율 측면에서 부담을 확대시켰으며, 부동산 PF 대출 중 지급보증 및 아파트관련 자산에 부여하였던 특례 조항을 폐지하였습니다. 2016년 이후 증권사 IB 수익은 M&A/자문/보증 수익 중심으로 성장하였으며 그 중심에는 부동산 관련 채무보증이 있었기에 금번 규제로 인해 모든 증권사의 종합 IB 전반에서 PF 익스포저 축소가 불가피해 보이며 PF관련 신용 및 유동성 리스크는 상당 수준 통제될 것으로 예상되고 있습니다. 따라서 수익구조 상 부동산 PF 의존도가 높은 증권사의 경우, 해당 규제 도입이 영업활동에 부정적 영향으로 작용할 수 있습니다.

[부동산 익스포져 건전성 관리 방안]

구분
종전
변경

부동산 채무보증한도
별도 한도 없음
- 자기자본의 100% 이내(부동산 채무보증*α/자기자본)* α값2020년 7월 50%, 2021년 1월 75%, 2021년 7월부터 100%- 100% 초과시 추가 부동산 채무보증 제한

PF 채무보증 위험액
신용위험액 12%
- 신용위험액 18%

유동성 관리
별도 규제 없음
- 조정유동성비율[=유동성자산/(유동성부채+채무보증)]100% 미만시 리스크관리 및 점검 강화(유예기간 6개월)

PF대출
① 대손충당금 적립기준 강화

정상: 0.5%/2~3%요주의: 7%/10%
정상: 2~3%요주의: 10%

② 자본규제비율(NCR) 반영 방식 강화

신용위험액 18% 반영
영업용순자본에서 전액 차감

③ 기업신용공여 추가한도(자기자본의 100%) 취급 대상 제외

별도 제약 없음
취급대상에서 부동산대출 제외

발행어음
발행어음 조달은 레버리지비율에서 제외
- 조달자금의 10% 초과 부동산 투자는 레버리지비율에 가산

출처 : 금융위원회 보도자료(2019.12.05)

또한, 과거에는 NCR 계산시 채무보증금액이 영업용 순자본차감항목으로 규정됐지만 지난 2012년부터 거래상대방의 신용도에 따라 차등해 신용위험액을 산정하도록 변경되었습니다. 2019년 12월 발표된 규제 중 NCR에 관련된 사항은 다음과 같습니다. 1) 기존 부동산 PF채무보증의 경우 신용위험액에 보증잔고의 위험액을 12%에서 18%로 상향하였고, 2) 자본금 3조원 이상 증권사의 경우 부동산 PF대출 잔고에 위험계수 18%를 적용한 위험값을 신용위험액에 반영하고 있었던 것을 전액 영업용순자본 차감(일반증권사는 기존과 동일)하는 것으로 변경하였습니다.이외에도 장기 CP 발행관련 증권신고서 제출 의무화에 따라 차환구조의 거래 증가도 우발부채 규모를 늘리는데 일조하였습니다. 2013년 5월부터 만기 1년 이상의 장기 CP에 대해 증권신고서 제출이 의무화되면서 장기 ABCP 발행이 어려워짐에 따라차환위험 통제를 위한 금융투자회사 유동성공여에 대한 수요가 늘어났습니다. 이러한 상황에서 부동산 거래량이나 가격지수가 하락하는 등 주택경기가 하락할 경우 입주 지연 등이 발생하거나 분양계약 해제가 일어날 개연성이 높아져 금융투자회사의 신용공여의무가 현실화 될 가능성을 배제할 수 없습니다. 우발채무가 현실화 될 경우 이는 금융투자회사의 큰 손실로 이어져 수익성이 악화될 수 있습니다.

[국내 증권사 우발채무 규모 추이]

(단위: 백만원, %)

구분
2023년1분기말
2022년말
2021년말
2020년말
2019년말
2018년말
2017년말

우발채무 합계(A)
42,748,975
39,613,891
42,600,231
38,760,628
46,231,254
38,196,916
27,952,158

지급보증
531,861
509,403
507,124
467,140
504,030
289,845
133,621

매입보장약정(ABCP등)
2,553,493
2,376,784
3,788,641
5,061,197
6,551,488
6,888,291
7,688,249

채무인수약정
-
-
-
-
-
-
-

매입확약
35,806,841
35,288,747
36,547,483
31,867,243
37,091,927
29,123,111
19,951,711

기타
3,856,780
1,438,956
1,756,983
1,365,048
2,083,808
1,895,669
178,577

자기자본(B)
79,600,280
77,308,686
74,601,826
65,178,766
59,228,670
53,952,072
49,637,683

자기자본 대비 우발채무 규모(A/B)
53.70%
51.24%
57.10%
59.47%
78.10%
70.80%
56.31%

출처 : 금융감독원 금융통계정보시스템주1) 증권사 국내법인 합계 기준주2) 금융감독원 금융통계정보시스템 상 2023년 3월말 가장 최근자료임

2023년 3월말 기준 국내 금융투자회사의 우발채무는 약 42.7조원으로 자기자본의 53.7%를 나타내고 있습니다. 2013년 이후 빠르게 증가한 우발채무는 2014년 20조원을 넘어선 이후 2018년 증가세가 두드러지며 2019년에 40조원을 초과하였습니다. 2020년 코로나19의 영향으로 우발채무의 규모가 다소 감소하여 38.8조원 수준을 기록했으나, 2021년부터 늘어난 유동성의 영향으로 빠르게 증가세를 회복함에 따라 2021년말 42.6조원을 기록했고 2022년말 기준으로 39.6조원을 기록했습니다. 2023년 고금리 상황이 지속되며 2023년 3월말 기준 우발부채는 42.7조원을 기록하며 상승하는 모습을 보였습니다. 특히 유동화증권의 부실 발생 시 신용공여를 제공하는 매입확약은 2023년 3월말 기준 약 35.8조원 수준으로 증권사 우발채무의 약 83.8%를 차지하고 있습니다. PF대출 연체, 대출금 미회수 발생 시 증권사는 유동화증권을 매입하게 되면서 손실을 떠안게 되는데 최근 미분양율이 증가하고 있는 가운데 일부 지역의 경우 주택공급 집중에 따른 가격 하락도 나타나고 있어 우발채무 현실화 가능성이 과거 대비 높아진 것으로 판단되고 있습니다. 뿐만 아니라, 우발채무 유형 중 상대적으로 리스크가 높은 신용공여 비중이 높게 유지되고 있어 우발채무 현실화 시 금융투자회사 자산건전성에 직접적인 악영향이 발생할 가능성을 배제할 수 없는 상황입니다.

최근 부동산PF에 대한 증권업의 위험 익스포저가 상승하는 추세에 있는 점, 저성장 기조로 인한 부동산시장의 침체 가능성은 우발채무 현실화의 잠재적인 위험요인이 될 수 있습니다. 우발채무가 현실화되는 경우 대형 금융투자회사들은 풍부한 자금조달력과 잉여자본을 통해 위험관리가 일정부분 가능할 것으로 예상됩니다. 그러나 대형사 대비 자본력이 약한 중소형 금융투자회사들의 경우 더욱 큰 리스크에 노출될 수 있고, 위험인수 능력이 제약되면서 영업 제약 및 사업 기반이 축소될 가능성이 존재합니다. 투자자께서는 이러한 가능성을 참고하시어 투자에 임하여 주시기 바랍니다.

[금융투자업 관련 법ㆍ제도적 변화에 따른 위험]

사.
금융투자업은 영위사업에 대한 법적, 제도적 규제가 상당부분 존재 하는 업종으로 법적ㆍ제도적 변화에 따른 수익 변동성을 내재하고 있습니다. 지난 2019년 12월 5일 금융위, 기획재정부, 금감원 등은
'제3차 거시건전성 분석협의회'를 개최하였고, 부동산PF 익스포져에 대한 건전성 관리 방안을 확정하였으며 관리 방안으로 인하여 증권업계의 주된 수익원 중 하나인 부동산PF 영업 여력이 축소될 가능성이 존재합니다. 또한 정부는 2020년 세법개정안에 증권거래세 인하, 금융투자소득 과세체계 도입, 펀드과세체계 개선 등의 내용을 포함하였으나, 2022년 12월 국회는 국내외 경제상황을 고려해 금융투자소득세의 시행을 2년 유예하기로 하는 소득세법 일부개정안을 의결했습니다.
이처럼 법적, 제도적 규제의 변화가 향후 예측할 수 없는 시점에 발생할 수 있으며 이에 따라 금융투자업의 수익성에 부정적인 영향이 발생할 수 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.

금융투자업은 영위사업에 대한 법적, 제도적 규제가 상당부분 존재 하는 업종으로 법적ㆍ제도적 변화에 따른 수익 변동성을 내재하고 있습니다. 정치권에서 세수 확대 및조세의 형평성을 확보하고, 외국인의 무분별한 유입과 이탈을 방지하기 위하여 자본시장을 안정시키는 취지로써 자본이득에 과세하는 방안과 파생상품 거래세 도입을 놓고 논란이 된 바 있습니다. 주식, 채권 등 금융자산으로 실현된 이익에 대하여 세금을 부여하는 내용의 자본이득세는 최근까지 논의 중이며, 파생상품 양도차익에 대한 과세는 2017년에 처음으로 2016년도분의 차익에 대한 과세 부과가 실행되었습니다. 이러한 세제개편은 파생상품시장을 위축시킬 뿐만 아니라 현물시장까지 위축시킬 가능성이 있으며, 거래수수료를 주 수익원으로 하는 국내 금융투자회사의 영업수익 감소를 초래할 수도 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.한편, 2013년 11월 발표된 금융회사간 단기자금시장 개편방안 및 2013년 12월에 발표된 증권사 콜차입 한도 축소계획에 따라 금융투자회사의 콜차입 한도가 2014년 4월부터 매분기별로(자기자본의 15%→10%→5%) 축소되었으며, 2015년 3월 3일부터 전면 금지 되었습니다.

[ 금융회사간 단기자금시장 개편방안의 주요 내용 ]

구분
개편방안

제2금융권의콜시장 참여배제
① 2015년부터 원칙적으로 참가대상을 은행권으로 제한함에 따라 증권사, 보험사, 신용카드사, 캐피탈사 등 제2금융권의 콜시장 참여가 배제② 예외적으로 증권사 중 국고채전문딜러(PD) 및 한국은행 공개시장조작대상 증권사(OMO)는 참여를 허용하되, 콜차입 한도규제를 지속부과

코리보 활성화
① 코리보 개선방안 추진(은행연합회 주관)등을 통해 IRS 등에서 널리 활용되는 CD금리의 대안지표금리로서 코리보의 활성화 유도② 금리제시 방식의 투명성 제고 등 코리보 신뢰성 제고③ 코리보에 대한 관리, 감독 시스템 대폭 강화④ 금리제시기관 지정의 법적 근거 마련 검토

단기자금시장 관련규율체계 정비
① 금융회사들의 단기자금시장 참여 등에 대한 규정을 명확히 하고,각 시장별로 산재한 정보취합, 공시, 감독 관련 규율을 체계적으로 정비

출처 : 금융위원회 보도자료 (2013년 11월 20일)

이에 따라 2015년 3월 3일부터는 콜시장에서 제2금융권의 참여를 원칙적으로 배제하고 콜시장을 은행중심으로 개편하게 되었습니다.위와 같은 금융투자회사 콜차입 규제로 인해 규제 대상 금융투자회사들은 간편하고 신속하게 사용이 가능한 콜머니를 통한 영업자금조달이 어려워짐에 따라 영업 및 자금조달 측면에서 변화가 발생하였으며 2015년 3월부터 콜시장에서 원칙적으로 배제됨에 따라 지금까지 콜머니를 통해 조달하던 자금을 전자단기사채, CP, RP매도 등 다른 자금조달수단으로 대체해야 하는 부담이 발생하였습니다. 콜차입의 대안으로 2013년 1월 처음 도입된 전자단기사채는 금융투자회사 입장에서는 초단기물 발행으로 자금상황에 맞춰 유동적으로 자금을 조달할 수 있다는 장점이 있고, 단기물에 대한 시장수요 역시 높아 유통 거래가 활발하여 새로운 자금조달 수단으로 자리잡아가고 있으나, 조달비용이 콜차입에 비하여 높고 이사회 결의를 통한 발행 한도 설정, 등급 확보, 기업정보 일부 공개 등 절차 상의 효율성이 떨어진다는 단점이 있습니다.또한, 2019년 3월 금융위원회와 금융감독원은 콜차입을 대체하던 CP, RP에 대해 직접 규제를 추진할 예정이라고 발표하였습니다. 금융위원회와 금융감독원은 1) 월말, 분기말에 RP금리가 일시적으로 급등하고, 일부 RP차입 기관들의 차환이 원활하지 못하는 사례가 발생하는 점, 2) RP매도자가 자금을 상환하지 못할 경우 RP매수자는 담보증권을 낮은 가격으로 시장에 매도하게 되어 RP시장의 급격한 위축이 가능하다는 점, 3) 이는 곧 RP담보 채권 급매로 이어지면서 채권시장에도 영향이 파급될 소지가 있다는 점을 지적하였습니다. 이에 따라 시장의 효율성을 저해하지 않는 범위에서 참가자들이 선제적으로 리스크를 인식, 관리토록 유도하기 위한 최소한의 규제를 도입하는 것을 목적으로 RP매도자에 대해 유동성 관리를 의무화하여 기일물거래 확대를 유도하고 RP시장 차환리스크를 완화하는 방안을 발표하였습니다. 개선방안에 대한 구체적인 내용은 아래와 같습니다

[RP시장 효율성, 안정성 제고를 위한 개선방안]

목적
적용대상
적용비율

RP매도시 차환리스크에 대비한 유동성 관리
- 증권, 은행, 펀드 등 모든 RP매도자 및 펀드의 경우 개별 펀드별로 적용
- 차환리스크 관리를 위해 현금성자산 보유비율 최대 20%로 설정 주1)

담보기능 강화를 위한 최소증거금률 적용
- 국고채, 통안채를 제외한 회사채 등을 담보로 한 장외거래
- RP매수자는 RP매수거래(자금공급)시 담보증권 특성과 RP매도자 신용위험이 적절히 반영된 최소증거금율을 마련하여 적용 → 시장 변동성 확대시 RP시장에 충격 완화 주2)

장내 RP거래의 활성화를 위한 제도 개선
- RP시장에 안정적인 자금공급을 증대시키기 위해 장기자금 보유기관인 연기금, 보험사 등 전문투자자의 참여를 허용
- RP거래가 가능한 담보채권*에 제1종 국민주택채권 등 유통성이 높고 우량한 채권을 포함 주3)

- (현행) 증권사 및 은행 → (개선) 연기금, 정부기관, 운용사, 보험사 등 추가
- 모든 RP거래에 대해 계약기간 중 담보 대체가 가능토록 하고 및 담보 대체 한도(계약당 1회→10회)를 확대 주4)

출처 : 금융위원회 보도자료(2019.03.14)주1) 2020년 3분기부터 적용주2) 스트레스 상황에서 무담보 차입시장은 유동성 경색(자금공급 급감)이 나타나는 반면 담보부 차입시장에서는 담보의 헤어컷 조정을 통한 거래로 유동성리스크 완화주3) (현행) 국고채권 및 외국환평형기금채권 → (개선) 제1종 국민주택채권, 주금공이 발행하는 주택저당증권(MBS) 등 추가주4) 채권 대체는 기본적으로 상대방인 담보권자(자금공급자)의 동의를 얻어야 가능하므로 담보제공자의 채권 대체신청 자체를 제한할 필요는 없음

향후 제도개선 시행 등에 따라 연기금 및 보험사 등 자금여력이 충분한 장기투자기관이 자금 대여자로 참여할 수 있으며, 규제 비율 및 현금성자산의 인정 범위 등에 따라 RP시장의 규모가 축소될 수 있다는 점 유의하시기 바랍니다.

한편, 지난 2019년 12월 5일 금융위, 기획재정부, 금감원 등은 '제3차 거시건전성 분석협의회'를 개최하였고, 부동산PF 익스포져에 대한 건전성 관리 방안을 확정하였습니다. 주요 내용으로는 자기자본 대비 부동산 채무보증 한도 100% 설정, 부동산PF채무보증에 대한 신용위험액 산정 위험값 상향조정 등이 있습니다. 이러한 관리 방안으로 증권업계의 주된 수익원 중 하나인 부동산PF 영업 여력이 상당 부분 축소될 것으로 예상됩니다.

[부동산PF 관련 건전성 강화 방안 (2019.12.05)]

부동산pf 익스포져 건전성 관리 방안.jpg
부동산pf 익스포져 건전성 관리 방안

출처: 금융위원회

또한 최근 정부는 2020년 세법개정안에 증권거래세 인하, 금융투자소득 과세체계 도입, 펀드과세체계 개선 등의 내용을 포함하였습니다.

[2020년 세법 개정안 주요 내용]

항목
내용

증권거래세 인하
- 증권거래세율 단계적 인하- ('21년) 코스피 0.08% / 코스닥 0.23%- ('23년) 코스피 0% / 코스닥 0.15%(* 현행 : 코스피 0.1% / 코스닥 0.25%)

금융투자소득과세체계 도입
- '금융투자소득' 신설 : 자본시장법상 금융투자상품으로 실현된 모든 소득- 금융투자소득은 종합소득과 별도로 구분해서 과세- 모든 금융투자간의 손실 상계(5년간 이월공제 적용)- 세율 : 3억 이하 20%, 3억 초과 25%

펀드과세체계 개선
- 펀드의 모든 손익을 과세대상 소득에 포함- 현행 : 펀드 과세시 상장주식 양도손익 비과세 -> 개정안 : 펀드의 모든 손익 과세 (운용자산간 발생한 손익 통산 허용)

출처 : 2020년 세법 개정안

[2020년 세법 개정안 주요 내용]

항목
내용

증권거래세 인하
- 증권거래세율 단계적 인하- ('21년) 코스피 0.08% / 코스닥 0.23%- ('23년) 코스피 0% / 코스닥 0.15%(* 현행 : 코스피 0.1% / 코스닥 0.25%)

금융투자소득과세체계 도입
- '금융투자소득' 신설 : 자본시장법상 금융투자상품으로 실현된 모든 소득- 금융투자소득은 종합소득과 별도로 구분해서 과세- 모든 금융투자간의 손실 상계(5년간 이월공제 적용)- 세율 : 3억 이하 20%, 3억 초과 25%

펀드과세체계 개선
- 펀드의 모든 손익을 과세대상 소득에 포함- 현행 : 펀드 과세시 상장주식 양도손익 비과세 -> 개정안 : 펀드의 모든 손익 과세 (운용자산간 발생한 손익 통산 허용)

출처 : 2020년 세법 개정안

그러나 증권거래세 관련하여, 장외 거래의 경우 그 세율을 0.35%로 인하하는 원안 그대로 시행됐으며, 2023년 간에는 KOSPI 0.05%, KOSDAQ 0.20%를 각 적용하고, 2024년부터는 KOSPI 0.03%, KOSDAQ 0.18%를 각 적용하며, 2025년부터 KOSPI 0.00%, KOSDAQ 0.15%를 적용하도록 조치됐습니다. 또한 금융투자소득세의 도입은 원래의 도입시점에서 2년 유예하여 2025년부로 도입되는 것으로 조치됐습니다. 향후 세법의 추가적인 개정에 대해 투자자께서는 주의깊게 관찰하시어 투자판단에 참고하시기 바랍니다.

이처럼 금융투자업은 법적, 제도적 규제의 변화에 따라 수익성에 부정적인 영향을 받을 가능성이 존재하오니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[초대형 투자은행 제도에 따른 양극화 위험]

아. 정부가 2016년 8월 "초대형 투자은행 육성을 위한 종합금융투자사업자제도 개선방안" 및 2017년 5월 "초대형 투자은행 육성방안"을 발표하면서 금융투자회사의 대형화가 추진되고 있습니다. 이로 인해,
상위 대형사와 중소형사 간의 수익 및 영업 격차가 확대될 가능성이 있습니다. 따라서,
대형화를 통한 규모의 경제 확보, 또는 특화된 업무영역의 전문화를 이루지 못할 경우 도태되거나 지속적인 수익성 유지가 제한될 가능성이 존재하오니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

정부는 금융투자회사의 기업금융 기능과 글로벌 역량 강화를 위해 금융투자회사 대형화 유도 정책을 지속하고 있으며, 2013년 자기자본 3조원 이상 금융투자회사에 대해 프라임브로커 업무를 신규로 허용하였습니다. 이후 2016년 8월 금융당국은 초대형 IB 육성 방안을 추가로 발표하였습니다. 이에 따르면 자기자본 4조원 이상 금융투자회사는 발행어음제도, 자기자본 8조원 이상 금융투자회사는 종합투자계좌(IMA)가 허용되며, 건전성 규제 완화 등의 인센티브가 제공됩니다. 이러한 정부의 정책에 대응하여 국내 주요 대형 금융투자회사들은 2016년 이후 합병, 증자 등을 통해 자기자본을 확대하였으며, 2017년 11월 자기자본 4조원 이상 5개사(NH투자증권, 미래에셋증권, KB증권, 한국투자증권, 삼성증권)에 대해 초대형 IB 지정이 완료되었습니다.

초대형 IB 업무의 핵심은 ① 수신기반(자기자본 200% 한도 발행어음) 보유, ② 기업여신 확대, ③ 규제 완화(NCR II 적용, 발행어음 레버리지규제 제외)로 이미 자기자본4조원 이상 금융투자회사들의 수익구성과 영업행태에 변화가 나타나고 있습니다. 대상 대형사들의 수지 구조상 IB 비중이 확대되고 있으며, 이의 선행지표 성격인 기업여신(대출금, 매입대출채권, 사모사채 등) 규모가 증가하고 있습니다. 대형 금융투자회사들의 적극적인 자본확충과 금융당국의 대형 금융투자회사 중심 정책방향 기조를 고려할 때, 향후 증권업 수익구조 패러다임의 변화와 대형 금융투자회사와 중소형 금융투자회사의 양극화 현상은 보다 심화될 것으로 예상됩니다.

[초대형 IB 육성 방안에 따른 자본 규모별 주요 인센티브 요약]

자기자본

3조원 이상~ 4조원 미만

4조원 이상~ 8조원 미만

8조 이상

1. 기존 제도상 허용된 업무

프라임브로커 업무

○

○
○

기업신용공여

○(일반 신용공여와 합산 자기자본 100% 한도)

○(좌동)

○(좌동)

2. 금번 대책에서 추가 허용ㆍ규제 완화된 업무

< 기업금융을 위한 새로운 자금조달 수단 허용 >

발행어음

-

○(자기자본 200% 한도)

○(좌동)

종합금융투자계좌

-

-

○

< 원활한 기업금융 제공을 위한 규제개편 >

레버리지 규제 적용제외

-

○(발행어음 한정)

○

(발행어음, 종투계좌 한정)

새로운 건전성

규제체계 마련

○
○
○

신용공여 한도 증액

* 기업 대출을 별도로자기자본 100%까지 허용

○
○
○

<신규업무 확대를 통한 종합 기업금융서비스 제공 >

다자간 비상장주식

매매ㆍ중개 업무

○
○
○

기업환전 등일반 외국환 업무

-

○
○

부동산 담보신탁

-

-

○

< 글로벌 사업역량 확충 >

정책금융기관, 국부펀드 협력 강화

○
○
○

성장사다리 펀드해외 M&A 지원

○
○
○

출처 : 금융위원회 '초대형 투자은행 육성을 위한 종합금융투자사업자제도 개선방안' 보도자료(2016.08.02)

또한, 금융위원회는 2017년 5월 "초대형 투자은행 육성방안" 및 "공모펀드 시장 활성화"를 위한 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 및 「금융투자업규정」 개정을 통해 초대형 투자은행 육성 방안을 구체화 했습니다. 본 개정안의 주요 내용은 다음과 같습니다.

[초대형 투자은행 육성방안 시행을 위한 자본시장법 시행령 등 개정]

1. 종합금융투자사업자 신규 업무 부여1-1. 자본력이 충분한 종합금융투자사업자에게 새로운 자금조달방식을 허용하여 기업금융 활성화를 지원- 자기자본 4조원 이상 회사에 단기금융업무(만기가 1년 이내인 어음의 발행, 할인, 매매, 중개, 인수, 보증 업무) 허용- 자기자본 8조원 이상 회사에 종합투자계좌 업무(고객으로부터 예탁 받은 자금을 통합하여 기업금융자산 등에 운용하고 수익을 고객에게 지급하는 것을 목적으로 개설한 계좌) 허용1-2. 모든 종합금융투자사업자에 비상장주식에 대한 내부 주문 집행 허용
2. 단기금융업무 및 종합투자계좌업무 관련 영업행위준칙2-1. 단기금융/종합투자계좌 운용자산의 구분 관리- 단기금융업무 운용자산은 별도의 자산부채현황표ㆍ손익계산서를 작성- 종합투자계좌 운용자산은 자기신탁을 통해 구분관리2-2. 단기금융/종합투자계좌 예탁금 운용 규제- 기업금융 최소운용비율(단기금융 50%, 종합투자계좌 70%)을 적용- 부동산 관련 자산*에 대한 운용규제 설정* 부동산, 부동산 개발과 관련한 대출, 부동산 관련 증권 등(부동산집합투자기구에서 부동산으로 인정되는 자산과 동일)i) 단기금융업무 및 종합투자계좌 수탁금으로 투자한 부동산 관련 자산은 기업금융의무비율 산정 시 제외(부동산 관련자산을 기업금융관련 자산으로 불인정)ii) 부동산 관련자산은 기업금융관련자산에 투자하고 남은 여유자금으로만 투자할 수 있도록 하되 그 한도는 수탁금의 30%*로 제한* 여전사의 PF대출 한도(30%) 및 현행 금융투자회사 리스크관리 모범규준상 부동산PF 대출한도(30%) 등을 감안iii) 고객의 환매에 효과적으로 대응할 수 있도록 단기금융업무 및 종합투자계좌 운용자산에 각각 유동성 비율 규제*를 설정* 1개월 및 3개월이내 만기가 도래하는 부채와 동일한 수준으로 동일 기간 내에 현금화가 가능한 유동성 자산을 보유할 것을 의무화(구체적인 계산방식은 금융투자업규정 시행세칙에서 정할 예정)2-3. 기업금융 최소운용비율 산정을 위한 기업금융관련자산 정의① 기업에 대한 대출 및 어음의 할인ㆍ매입② 발행시장에서 직접 취득한 발행인이 기업인 증권③ 유통시장에서 취득한 코넥스주식 및 A등급이하 회사채④ 프로젝트파이낸싱을 위해 설립된 특수목적회사에 대한 출자지분 및 대출채권⑤ 실물지원 관련 간접투자기구*에 대한 출자지분* PEF, 기업금융특화 전문투자형사모펀드, 창투조합, 벤처조합 등2-4. 실적배당상품인 종합투자계좌의 특성을 감안하여 편입 재산에 대한 평가 의무 및 고유재산과 거래시 행위 준칙을 도입- 최소 분기 1회 공모펀드와 동일한 방법으로 시가평가 실시- 종합투자계좌 재산과 고유재산을 거래하는 경우, 펀드간 자전거래에 준하는 기준*을 준수하도록 의무 부과* ① 예탁자 이익에 반하지 않을 것, ② 공정가액 거래, ③ 준법감시인 사전확인2-5. 종합투자계좌 수탁금에 비례한 손실충당금 적립의무 손실발생시 우선충당을 위해 이익금 적립의무 부과* 종합투자계좌 수탁액의 5%가 될 때까지 운용보수의 25%를 적립하고 손실발생시 특별유보금을 우선하여 충당
3.종합금융투자사업자의 자기자본 요건 조정종합금융투자사업자의 충실한 손실감내능력 확보를 위해 부채성 자본인 신종자본증권(조건부 자기자본)으로 조달한 자금은 자기자본(3조ㆍ4조ㆍ8조원) 산정 시 제외* 다만, 순자본비율(NCR) 산정 시에는 기존과 동일하게 영업용순자본에 산입
4.종합투자사업자의 건전성 규제 정비□ 종합금융투자사업자가 보다 적극적으로 모험자본 공급기능을 수행할 수 있도록 신용공여 등과 관련한 건전성 규제를 재정비① 단기금융업무ㆍ종합투자계좌 운용자산은 레버리지비율[(총자산/자기자본)≤1,100%] 산정 시 제외② 대출자산의 위험수준에 따라 건전성 부담이 결정되는 새로운 NCR지표* 적용* (현행) 만기1년 이상인 대출채권은 영업용순자본에서 대출채권전액을 차감* (개선) 영업용순자본에서 차감하지 않고, 신용위험액[위험값 0%∼ 32%]에 반영③ 종합금융투자사업자의 유동성 관리를 강화하기 위해 원화 유동성지표* 도입(자산전체, 단기금융업무 운용자산, IMA운용자산에 각각 적용)* 1개월 및 3개월이내 만기가 도래하는 부채와 동일한 수준으로 동일 기간 내에 현금화가 가능한 유동성 자산을 보유할 것을 의무화④ 대출채권등에 대한 대손충당금 적립률*을 은행과 동일하게 조정* 정상(0.5%→0.85%), 요주의(2%→7%), 고정(20%유지), 회수의문(75%→50%), 추정손실(100% 유지)⑤ 종합금융투자사업자 경영실태평가항목에 종합투자계좌 수탁금을 감안한 자본적정성 계량항목*을 추가(구체적 계산방식은 금융투자업규정 시행세칙에 위임)* 예) 종합투자계좌 수탁금의 일정비율을 NCR 분모인 필요유지자기자본에 합산 등
5.M&A로 인한 거래소지분 예외적 초과 보유 인정 근거 마련□ 거래소 지분 초과보유한도의 예외사유로 거래소 주주인 회사가 거래소 주주인 다른 회사를 합병하는 경우를 추가하고, 이 경우 초과지분에 대한 의결권 행사를 제한

출처 : 금융위원회 「 초대형 투자은행 육성방안 」 및 「 공모펀드 시장 활성화 」를 위한 자본시장법 시행령 및 금융투자업규정 개정 보도자료(2017.05.02)

종합금융투자사업자에 대한 인센티브 제공은 당사의 경영환경을 변화시킬 것으로 예상되며, 지속되는 규제 완화 및 혜택의 변화에 맞추어 새로운 사업 모델을 구비하는 과정에서 추가적인 비용이 발생될 수 있습니다. 또한, 해당안을 통해 규모의 경제 실현이 가능한 대형 증권사와 특정 업무영역에 특화된 중소형 증권사 위주로 시장재편이 예상되며 이로 인해 급변하는 시장환경에 적절히 대처하지 못할 경우 도태되거나 지속적인 수익성 유지가 어려울 수 있습니다.한편, 초대형 투자은행에 대한 인센티브들 가운데 발행어음 등 단기금융업의 경우 증권사의 신용을 기반으로 어음을 발행하고 이를 일반 투자자들에게 금융상품으로 판매하여 자금을 조달하는 형식으로 진행되며, 해당 업무는 증권사에게 대규모 자금을 제공할 것으로 기대되고 있습니다. 증권신고서 작성기준일 현재 한국투자증권(2017년 11월), NH투자증권(2018년 05월), KB증권(2019년 05월), 미래에셋증권(2021년 05월)이 발행어음 업무를 인가받은 바 있습니다.종합금융투자사업자 및 초대형 IB에 대한 자본규모별 인센티브 제공은 향후 당사의 경영환경을 변화시킬 것으로 예상되며, 지속되는 규제 완화 및 혜택의 변화에 맞추어 새로운 사업 모델을 구비하는 과정에서 추가적인 비용이 발생될 수 있습니다. 또한, 이번 개선안을 통해 규모의 경제 실현이 가능한 대형 증권사와 특정 업무영역에 특화된 중소형 증권사 위주로 시장재편이 예상되며 이로 인해 급변하는 시장환경에 적절히 대처하지 못할 경우 도태되거나 지속적인 수익성 유지가 제한될 수 있습니다. 투자자께서는 이러한 금융환경의 변화를 참고하시어 투자 판단에 임하여 주시기 바랍니다.

[자금세탁방지 의무 강화에 따른 위험]

자.
금융회사의 자금세탁방지 의무가 국내 뿐만 아니라 국제적으로 강화되고 있습니다. 최근 국내 금융당국의 검사는 국제기구 및 미국 금융당국의 검사와 마찬가지로 자금세탁방지체계의 형식적 준수가 아닌 실질적 운영 효과성을 중점 평가하는 추세입니다.
향후 국내 금융회사들이 국제기준에 부합하는 내부통제체계를 확립하지 못한다면, 자금세탁 규제 리스크에 선제적으로 대응하지 못할 뿐 아니라 금융회사의 건전성과 경영 안정성에도 부정적 영향이 미칠 수 있습니다. 한편, 한국은 FATF 강령(Mandate)에 따라 2019년 1월부터 2020년 2월까지 자금세탁방지와 테러자금조달금지 운영에 대하여 상호평가를 받았으며, 전반적으로 자금세탁/테러자금조달 위험을 잘 이해하고 있고, 견실한 법.제도적 장치를 바탕으로 긍정적인 성과를 내고 있다는 평가를 받았습니다. 다만 향후
부정적인 평가를 받을 시 국가 대외신인도, 수출기업의 금융비용, 환거래 등에 영향을 받을 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

국제자금세탁방지기구(FATF: Financial Action Task Force)는 UN 협약 및 안보리 결의와 관련된 금융조치(Financial Action)의 이행을 위한 행동기구(Task Force)로서 1989년에 설립되었으며, 마약 자금에서 중대 범죄의 자금 세탁, 테러 자금 조달, 대량 살상 무기 확산 금융 방지로 관할 범위를 지속적으로 확대하고 있습니다. FATF(국제자금세탁방지기구)는 정회원(36국+2기구), 준회원(9개 지역기구), 옵저버로 구성되어 있으며, 한국은 2009년 FATF 정회원에 가입하였습니다. FATF(국제자금세탁방지기구)의 주요 기능은 아래와 같습니다.

FATF(국제자금세탁방지기구)의 주요 기능

- 국경을 초월하여 발생하는 자금세탁ㆍ테러자금조달에 공동 대응하기 위하여 국제기준을 마련하고, 각 국가의 이행 현황을 평가- 비협조 국가 및 국제기준 미이행 국가에 대한 금융제재 결정- 자금세탁·테러자금조달 수법 등에 대한 연구, 대응 수단 개발 등

출처 : 금융위원회 보도자료, '2020년 10월 국제자금세탁방지기구(FATF) 영상총회 참석 결과'(2020.10.27)

FATF(국제자금세탁방지기구)는 회원국들의 자금세탁방지제도가 국제기준에 부합하는지를 평가해 후속점검 및 제재조치를 부과할 수 있습니다. 실제로 지난 2월 아이슬란드가 정회원 국가 중 최초로 제재절차에 회부됐습니다. 향후 개선이 미흡하면 아이슬란드가 제재절차 진행 중임을 전 세계에 공표하게 됩니다. 이럴 경우 외환 거래 시 가산금리가 붙거나 회원국과의 거래에서 불이익을 받을 수 있습니다.최근 금융회사의 자금세탁방지 의무가 국내 뿐만 아니라 국제적으로 강화되고 있습니다. 최근 국제기구와 미국 금융당국의 검사 포커스는 자금세탁방지체계의 형식적 준수가 아닌 실질적 운영 효과성을 중점 평가하는 추세입니다. 평가결과는 금융업의 대외경쟁력과 직결되어 금융회사들 입장에서는 위협요인입니다. FATF(국제자금세탁방지기구)가 제시하는 의무는 크게 다섯 가지로 ①고객 확인 ②기록보관 ③의심거래보고 ④의심거래보고 사실 누설금지 ⑤AML/CFT(자금세탁방지/테러자금조달금지) 감독·검사·제재 등입니다.국내 금융권에선 『AML(Anti-Money Laundring)/CFT(Combating the Financing of Terrorism)(자금세탁방지/테러자금조달금지)』 체계 구축이 주요 과제로 부각되었습니다. 특히 시스템 미흡으로 거액의 벌금을 맞는 사례가 늘면서 이는 심각한 경영리스크로 인식되고 있습니다. 해외은행의 경우 이란 등 미국의 금융 제재를 받고 있는 소위 블랙리스트 국가와 금융 거래를 했다는 이유로, 프랑스 BNP파리바은행과 영국 SC은행은 수조원의 벌금을 부과 받는 등 미국 정부로부터 제재조치를 받았습니다.한편, 한국은 FATF 강령(Mandate)에 따라 2019년 1월부터 2020년 2월까지 자금세탁방지와 테러자금조달금지 운영에 대하여 상호평가를 받았으며, 금융위원회의 2020년 04월 17일자 보도자료에 따르면 한국은 전반적으로 자금세탁/테러자금조달 위험을 잘 이해하고 있고, 견실한 법.제도적 장치를 바탕으로 긍정적인 성과를 내고 있다는 평가를 받았습니다. 해당 평가는 국제사회가 우리나라의 자금세탁방지 및 테러자금조달금지 제도를 점검하는 것으로, 그 결과는 우리나라 금융 및 사법 시스템 투명성의 척도로 여겨지며 해당 평가 결과에 따라 후속점검을 받습니다. 다만 향후 부정적인 평가를 받을 시 국가 대외신인도, 수출기업의 금융비용, 환거래 등에 영향을 받을 수 있습니다.

[자금세탁방지 및 테러자금조달금지 제도의 국제기준 체계]

목표

자금세탁과 테러자금 차단을 통한 금융투명성과 사회안전 강화

※ '12년 "대량살상무기(WMD) 확산금융 차단 위한 정밀금융제재"를 추가

평가항목
1. 예방조치
2. 사법제도
3. 테러자금조달금지
4. 국제협력
5. 투명성장치

세부내용
- 금융기관, 특정비금융사업자의제도 이행과 이에 대한 감독

- 자금세탁 범죄화

- 금융정보 수집·제공

- 범죄수익 몰수

- 테러자금조달 범죄화

- 테러자금 즉시동결

- 자금조달 관련자 정밀금융제재

국제협력 통해

- 정보의 교환

- 범죄자산 몰수

- 범죄인 인도

- 법인·신탁 실소유자 정보 투명한 관리

출처: 금융위원회 보도자료, "FATF(국제자금세탁방지기구) 상호평가 대응방향" 및 「국가 자금세탁·테러자금조달 위험평가」 결과 발표(2018.11.27)

금융권은 자금세탁방지업무의 실효성 제고를 위한 인프라 개선활동으로 상시 모니터링 인력확충 및 모니터링 시스템을 정교화하였으며, 국외점포 자금세탁위험 관리를 위하여 위험기반 자금세탁 위험평가체계를 도입, 신규 상품 및 서비스 위험평가절차를 전면 개편하였습니다. 또한 가상통화 관련 AML(Anti-Money Laundring) 가이드라인에 따른 이행 체계를 마련하였고, 외부 감사업체를 활용한 자금세탁방지체계 적정성 및 독립성을 확보하고 있습니다. FATF(국제자금세탁방지기구) 상호평가 대비 법인고객 등 CDD(고객확인의무제도) 이행 취약부분에 대한 특별점검 및 모니터링을 통해 자금세탁위험을 상시 관리하고 있으며, 미국 감독당국(FRB) 및 뉴욕주 감독규정(PART504) 준수를 위한 점검 및 본점 인력 파견 등의 지원활동을 통해 현지 감독당국의 검사에 선제적으로 대응하고 있습니다.향후 국내 금융회사들이 국제기준에 부합하는 내부통제체계를 확립하지 못한다면, 자금세탁 규제 리스크에 선제적으로 대응하지 못할 뿐 아니라 금융회사의 건전성과 경영 안정성에도 부정적 영향이 미칠 수 있습니다. 따라서 투자자께서는 국내외 금융사들은 어떤 전략으로 자금세탁방지 규제환경 변화에 대처하는지 유의하여 주시기 바랍니다.

[운영위험 및 ABCP 등 유동화증권 기초자산의 부실화에 따른 위험]

차. 운영위험(Operational Risk)은 부적절하거나 실패한 내부절차와 직원 및 시스템 등으로 인한 직ㆍ간접적인 손실이 발생하는 위험을 말합니다. 운영위험은 금융투자회사에서 실제로 발생 가능한 위험이며, 발생시
금융투자회사의 존속 여부에 중대한 영향을 미칠수 있습니다. 또한, 금융투자회사가 보유하고 있는 SPC가 발행하는 ABCP 등
유동화증권 기초자산의 부실화에 따라 채무불이행 리스크에 노출될 수 있습니다. 유동화증권 기초자산의 부실화 시,
이는 금융투자회사의 최종손실 규모 및 자산건전성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

금융위원회는 2014년 12월 24일 제23차 정례회의에서 한맥투자증권에 대한 영업인가 및 등록 취소, 6개월 영업정지, 임원 업무집행 정지 및 관리인 선임, 계약이전 결정 등을 의결하였습니다.

[한맥투자증권 사태 관련 일지]

날짜

내 용

2013/12/12
주문 실수로 인해 한맥투자증권 462억 원 손실

2014/01/15
금융위원회는 부채가 자산을 초과하고 영업용순자본비율 100% 미만인 한맥투자증권을 부실금융기관으로 결정하고 자본확충, 영업정지 6개월 등 경영개선명령을 부과

2014/07/02
금융위원회는 한맥투자증권에 대해 추가적으로 영업정지 6개월을 부과

2014/12/24
금융위원회는 한맥투자증권에 대한 영업인가 및 등록 취소, 6개월 영업정지, 임원 업무집행 정지 및 관리인 선임, 계약이전 결정 등을 의결

출처 : 금융위원회

한맥투자증권은 2013년 마지막 선물ㆍ옵션 만기일이었던 12월 12일 직원의 주문실수로 462억 원의 손실을 입었습니다. 그러나 이는 직원의 도덕적 해이가 아닌 자동프로그램매매 시스템의 오류로 발생한 사건입니다.운영위험(Operational Risk)은 부적절하거나 실패한 내부절차와 직원 및 시스템 등으로 인한 직ㆍ간접적인 손실이 발생하는 위험을 말합니다. 운영위험은 금융투자회사에서 발생 가능한 위험이며, 발생시 그 손실규모를 예측할 수 없으며 회사의 존속에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 이에 따라 이러한 사건의 재발을 방지하기 위해 금융투자회사들은 관련 시스템의 점검, 내부통제시스템의 강화 등의 노력을 기울이고 있습니다. 다만, 이러한 노력에도 불구하고 추후에도 한맥투자증권 사태와 유사한 일이 재발할 수도 있으며 발생시 금융투자회사의 존속 여부에 중대한 영향을 미칠 수 있습니다.2018년 5월에는 중국국저에너지화공집단(CERCG)이 보증한 자회사 채무의 만기 내 원금상환이 이루어지지 않았습니다. 이로 인해 Cross Default 조항에 근거, CERCG가 지급보증한 달러화 채권을 기초자산으로 금정제십이차(유동화회사, SPC)가 발행한 유동화증권(이하 '동 ABCP')의 채무불이행 위험이 높아졌습니다. 총 5개의 금융투자회사가 동 ABCP를 중개 목적으로 매수하였으나, 해당 자산유동화어음(ABCP)의 교차부도가 발생함에 따라 보유 금액의 일정 부분을 평가손실 인식시켰고, 2018년 11월 채권이 최종 부도 처리되어 수익성에 부정적인 영향을 미친 바 있습니다.2022년 10월에는 강원중도개발공사의 레고랜드 테마파크 조성사업을 위한 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출채권을 기초자산으로 한 아이원제일차(유동화회사, SPC) 유동화증권(이하 '동 ABCP')의 만기 내 원금상환이 이루어지지 않았습니다. 동 ABCP에 대한 채무보증을 약속한 강원도는 기초자산의 기한이익이 상실(EOD)되면 대출원리금에 해당하는 지급금을 지급해야 하지만 이를 이행하지 않고 개발공사의 기업회생을 신청하기로 통보하였습니다. 지방자치단체가 신용보강을 통해 발행한 개발 사업 PF 유동화증권의 상환 안정성에 대해 우려가 증가하고 있는 가운데 국내 금융투자회사가 신용보강한 ABCP 등 유동화증권으로 그 여파가 확산되었습니다. 강원도의 레고랜드PF 사태로 인해 ABCP 등 유동화증권 발행금리는 가파르게 치솟았고 이에 따라 차환리스크가 현실화되었습니다. 강원도가 후년도 예산 편성을 통해 레고랜드PF 사태를 진정시키고자 하지만 여전히 금융시장에 부정적인 영향을 미치고 있습니다.각 금융투자회사별 자기자본 및 순이익 대비 비중이 차이를 보이고 있어 회사별 신용도에 미치는 영향은 상이할 것으로 예상되나, 이와 같이 발행 유동화증권의 기초자산 부실화 등의 채무불이행 사유가 발생하는 경우 금융투자회사의 회수 불능 자금의 평가손실 인식으로 금융투자회사의 수익성 및 자산건전성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 따라서, 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자 판단에 임하시기 바랍니다.

[고객정보 유출에 따른 위험]

카. 당사가 영위하는 금융업은 고객의 정보를 보유하고 있어 개인정보유출 등 정보보안 사고가 발생할 가능성이 존재합니다.
향후 고객정보유출 사고 발생 시 사고 수습에 필요한 관리 비용 및 피해 고객에 대한 손해배상 등의 재무적 위험과 금융투자 회사 및 경영진 등에 대한 대규모 제재 관련 위험, 그 밖의 평판 저하에 따른 영업력 저하 등 회사에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 개인정보보호를 위한 관리 노력에도 불구하고
고객정보 유출사고 발생 시 금융투자회사에 미칠 수 있는 재무적ㆍ비재무적 손실 영향에 대해 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

당사가 영위하는 금융업은 고객의 정보를 보유하고 있어 개인정보유출 등 정보보안 사고가 발생할 가능성이 존재합니다. 상대적으로 안전하다고 여겨지는 은행권에서도 개인정보 유출 사례도 발생하였습니다. 2013년 12월 11일 검찰은 씨티은행 및 SC은행에서 각각 3.4만건, 10.3만건의 고객정보가 유출된 사실을 발표하였으며, 이에 대하여 특별검사가 진행되었습니다. 2014년 초에는 3개 카드사에서 동시에 약 1억 4백만건에 이르는 고객정보가 유출되는 사건이 발생하였습니다. 2014년 01월 08일 검찰은 KB국민카드, 롯데카드 및 NH농협카드에서 외부 용역직원을 통해 유출한 혐의로 해당 직원과 동 정보를 구매한 대출광고업자 및 대출모집인을 기소하였으며, 개인정보 유출 혐의자는 구속되었습니다. 또한 혐의자가 불법 반출한 개인정보는 판매나 유통되지 않은 것으로 발표되었습니다. 그러나 2014년 2월 검찰 수사결과 국민카드와 롯데카드, 농협카드 등 신용카드 3사에서 유출된 1억여건의 고객정보 중 8,270만건이 2차 유출된 것으로 밝혀졌습니다.2014년 1월 22일 금융위원회가 관계기관 합동으로 발표한 「금융회사 고객정보 유출 방지 대책」에서, 사고 책임이 있는 3개 카드사에 대해서는 일정제재를 2014년 2월 중 추진하겠다고 발표하였으며, 이에 따라 2014년 2월 17일부터 해당 카드사에 대하여 법상 최고한도인 석 달간의 영업정지 조치를 내렸습니다. 또한 정부는 2014년 03월 10일 반복적인 정보유출, 해킹사고를 차단하고자 『경제혁신 3개년 계획』의 핵심과제중 하나로 「금융분야 개인정보 유출 재발방지 종합대책」을 관계부처 합동으로 마련하여 추진중에 있습니다. 금융위원회와 금융감독원은 2014년 12월 29일 유관 금융협회 등과 함께 2014년 3월 10일 발표한 금융분야 개인정보 유출 재발방지 종합대책의 후속조치 이행계획 점검을 위한 6차 회의를 개최하였으며, 「금융분야 개인정보 유출 재발방지 종합대책」의 기본방향은 다음과 같습니다.

1. 개인정보의 「수집-보유·활용-파기」등 단계별로 금융소비자의 권리보호 및 금융회사 책임을 대폭 강화합니다.2. 금융회사가 확실하게 책임지는 구조를 확립합니다.3. 해킹 등 외부로부터의 전자적 침해행위에 대해서도 기존대책('13.7월 발표)을 대폭 보강합니다.4. 이미 계열사와 제3자에 제공되었거나 외부유출된 정보로 인해 잠재적으로 피해가 발생할 가능성에 대해서도 대응방안을 강구합니다.

이후에도 사회 다방면에서 개인정보 유출 사고가 발생함에 따라, 사회적으로 개인정보보호 및 정부주체의 권리에 대한 관심이 증가하였습니다. 이에 2017년 2월 금융위원회와 금융감독원은 금융회사의 개인정보 보호 업무를 지원하고, 신용정보의 이용 및 보호에 관한법률 및 개인정보 보호법 등 개인정보보호 관련 법률에 따른 명확한 업무 처리기준을 제시하기 위해「금융분야 개인정보 보호 가이드 라인」을 개정하였습니다.

이처럼 개인정보 유출 사고가 발생함에 따라 사회적으로 개인정보보호 및 정보주체의 권리에 대한 관심이 증가하였습니다. 이에 따라 2017년 2월 금융위원회와 금융감독원은 금융회사의 개인정보 보호 업무를 지원하고, 신용정보의 이용 및 보호에 관한법률 및 개인정보 보호법 등 개인정보보호 관련 법률에 따른 명확한 업무 처리기준을제시하기 위해「금융분야 개인정보 보호 가이드 라인」을 개정하였으며, 2014년 이후 개인정보보호 관련 법령 개정사항을 반영 했습니다.

[ 개정 신용정보법 주요 반영사항 ]

내용

관련법규

시행일

1. 개인신용정보 처리시 수집 최소화 원칙 등 도입

법§15

'15.9.12.

2. 개인신용정보 수집·조사 및 처리 위탁시 암호화 등 안전확보 조치 강화 및 수탁자 교육 의무화 등

법§17,시행령§14

'15.9.12,'16.3.29.

3. 일정규모 이상의 신용정보 제공ㆍ이용자의 경우 신용정보 관리ㆍ보호 전담 임원 지정 의무화

법§20③

'15.9.12.

4. 거래관계 종료시 최장 5년 이내 개인신용정보의 파기 및 분리보관 의무화

법§20의2

'16.3.12.

5. 개인정보 활용 동의시, 필수적ㆍ선택적 정보의 구분 동의

법§32④,⑤

'16.3.12.

6. 정보주체의 본인 정보 이용ㆍ제공 사실에 대한 조회 시스템 구축 의무화

법§35①,시행령§30

'16.3.12,'16.3.29.

7. 정보주체의 본인 정보 삭제 요구권 신설

법§38의3②

'16.3.12.

8. 신용정보 유출사고 대응 메뉴얼 마련 의무

법§39의2②

'15.9.12.

9. 마케팅 용도로 신용정보 활용시 별도 사전동의 의무화

법§40

'15.9.12.

10. 모집업무 위탁시, 수탁자 정보 취득경위 및 불법 취득여부 확인 의무화

법§41의2

'15.9.12.

[ 개정 개인정보 보호법 주요 반영사항 ]

내용

관련법규

시행일

1. 민감정보 및 고유식별정보 처리시 안전성 확보 조치 강화

법§23 및 §24

'15.7.24,'16.9.30.

2. 법률의 근거가 있는 경우 등으로 주민등록번호 처리범위 제한

법§24의2

'15.7.24,'16.9.30.

3. 주민등록번호 처리시 암호화 의무 강화3. 주민등록번호 처리시 암호화 의무 강화

법§24의2 및시행령§21의2

'16.1.1.

4. 개인정보의 안전성 확보조치 의무 강화

법§29 및 고시

'15.2.13.

5. 개인정보보호 책임자 지정 요건 강화(정보보안 전문가→임원)

시행령§32

'16.7.22.

출처 : 금융위원회 보도자료 (2017.02.27)

2020년 01월 09일 데이터경제 3법 중 하나인 "신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률(이하 '신용정보법') 개정안이 국회 본회의를 통과하였으며 2020년 8월 5일 시행되었습니다. 금번 개정을 통해서 금융회사의 빅데이터 활용에 대한 법적 근거가 마련되었으며 마이데이터 등 새로운 혁신 Player출현 기반도 마련되었습니다. 개인정보 보호를 위해 가명정보 개념이 도입되었으며 가맹정보는 추가 정보의 사용없이는 특정 개인을 알아볼 수 없게 조치한 정보를 의미합니다.

[ 개정 신용정보법의 주요 정의 ]

구분
개념
활용가능 범위

개인정보
특정 개인에 관한 정보, 개인을 알아 볼 수 있게 하는 정보
사전적이고 구체적인 동의를 받은 범위내 활용 가능

가명정보
추가 정보의 사용없이는 특정 개인을 알아볼 수 없게 조치한 정보
다음 목적에 동의 없이 활용가능(1) 통계작성(상업적 목적 포함)(2) 연구(산업적 연구 포함)(3) 공익적 기록보존 목적 등

익명정보
더 이상 개인을 알아볼 수 없게(복원불가능할 정도로) 조치한 정보
개인정보가 아니기 떄문에 제한없이 자유롭게 활용

가명정보란 추가 정보의 사용 없이는 특정 개인을 알아볼 수 없게 조치한 정보로써 상업적 목적을 포함한 통계작성, 산업적 연구를 포함한 연구 활동, 공익적 기록보존 목적의 경우 동의 없이 활용이 가능합니다. 다만, 가명정보는 다른 정보와 결합될 경우 개인을 식별할 수 있기 때문에 정보 주체의 권리보호를 위한 장치가 필요합니다. 이에 정부는 2020년 8월 데이터 3법을 개정하였고, 개인정보보호법에 익명처리보다 활용도가 높은 가명처리 개념을 도입하였습니다. 이에 개인들은 개인(종보주체)의 동의없이 가명처리된 개인 정보 활용이 가능해 졌습니다. 데이터 3법 개정안이 시행되면서 본격적으로 마이데이터 사업이 도입되었고, 2021년 12월 시범서비스를 시작하였으며, 2022년 1월부터 정식서비스가 시작되었습니다.

[ 데이터3법 주요 내용 ]

구분
소관부처
주요 개정 내용

개인정보보호법
행정안정부
- 가명정보 개념 도입 및 동의 없이 사용 가능한 범위 구체화- 가명정보 이용 시 안전장치 및 통제수단 마련(EU GDRP 적정성 평가 및 승인 추진)- 개인정보 관리, 감독 체계를 개인정보보호위원회로 일원화

신용정보법
금융위원회
- 금융분야 개인 정보 강화- 금융분야 빅데이터 분석 및 이용의 법적근거 명확화- 마이데이터 도입 및 금융 분야 규제 정비

정보통신망법
과학기술정보통신부
- 개인정보보호 관련 사항은 ‘개인정보보호법’으로 이관- 온라인상 개인정보보호 관련 규제와 감독 주체를 방송통신위원회에서 ‘개인정보보호위원회’로 변경

출처: 과학기술정보통신부, 행정안전부, 금융위원회(2020.08)

향후 고객정보유출 사고 발생 시 사고 수습에 필요한 관리 비용 및 피해 고객에 대한 손해배상 등의 재무적 위험과 금융투자 회사 및 경영진 등에 대한 대규모 제재 관련 위험, 그 밖의 평판 저하에 따른 영업력 저하 등 회사에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 당사는 개인정보보호를 위해 개인정보보호법, 정보통신망 이용촉진 및 정보보호에 관한 법률 또는 관련 법률ㆍ규정 등을 준수하고 있으나, 이와 같은 관리 노력에도 불구하고 고객정보 유출사고 발생 시 금융투자회사에 미칠 수 있는 재무적ㆍ비재무적 손실 영향에 대해 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

2. 회사위험

[수익성 관련 위험]

가.
증권사의 매출지표로 활용되는 순영업수익을 살펴보면 당사의 순영업수익은 2023년 1분기말 703억원으로 전년 동기 대비 57.0% 감소하였습니다. 부동산 PF를 중심으로한 수수료 수익은 당사의 주요 수익원으로 2020년부터 2022년까지 64.3%~76.0%의 비중을 차지하였습니다.
그러나 2023년 지속적인 시장 금리 상승에 따른 부동산 시장 악화로 PF 관련 신규투자가 축소되며 2023년 1분기말 수수료 수익은 354억원으로 전년 동기 대비 66.7% 감소하였습니다. 또한 이자손익의 경우 고금리 수신경쟁으로 인한 이자비용 반영이 본격화 되면서 2023년 1분기말 기준 574억원을 기록하며 전년 동기 대비 17.8% 감소하였습니다.
이에 따라 당사는 2023년 1분기말 연결기준 115억원의 영업손실을 기록하였습니다.
한편, 당사의 2023년 1분기말 연결기준 누적 순수수료손익은 354억원으로, 전년동기 1,065억원 대비 711억원 감소하였습니다. 이는 2022년말 기준 전체 순수수료손익의 가장 큰 비중을 차지했던 채무보증관련수수료(34.6%) 및 매수및합병수수료(12.7%)가 각각 85.2%, 95.5% 감소한 것에 기인합니다. 이처럼
당사는 수익구조상 부동산PF 관련 IB 수익에 대한 의존도가 높은 상황으로 시장금리, 자산가격 등 국내외 경제 변수 등과 밀접하게 연관되어 있습니다. 최근 고금리 시장 환경 지속에 따른 부동산 시장 침체 등으로 인해 당사의 수익성에 부정적 영향을 미칠 수 있으므로, 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

당사는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제6조에 의한 투자매매업, 투자중개업, 신탁업, 투자일임업, 투자자문업 등 종합금융투자업무를 주요 사업으로 영위하는 금융투자회사입니다. 당사의 사업부문은 투자중개, 자기매매, 인수주선, 자기자본투자, 자산관리, 종속기업투자, 기타로 구성되어 있습니다. 2023년 1분기말 별도기준 영업수익 3,993억원 중 각 사업부문이 차지하는 비중은 투자중개 37.9%(1,514억원), 자기매매 41.6%(1,661억원), 인수주선 16.5%(661억원), 자기자본투자 1.0%(42억원), 자산관리 0.2%(9억원), 종속기업투자 2.0%(78억원), 기타 0.7%(28억원)입니다.별도 기준 영업이익의 경우, 인수주선 부문은 2021년 및 2022년 각각 821억원과 321억원을 기록하였고 당사 총 영업이익의 70% 가량을 차지하며 당사 수익성의 큰 영향을 미치고 있습니다. 그러나 2023년 1분기 위축된 부동산 경기로 인수주선 부문은 79억원의 영업손실이 발생하였고 전체 영업이익은 전년 동기 대비 88.3% 감소한 66억원을 기록하였습니다. 투자중개 부문 또한 금리 인상기의 여파로 전년 동기 대비 41.7% 감소한 36억원을 기록하였습니다. 반면, 자기매매 부문의 경우 2023년 1분기에 시장금리가 다소 안정화되면서 채권 평가이익이 발생하여 50억원의 영업이익을 창출하며 전년 동기대비 690.9% 상승하는 모습을 보였습니다. 2023년 1분기 별도기준 당기순이익은 전년동기 대비 130.2%, 648억원 증가한 1,146억원을 기록하였으나, 이는 2023년 3월 23일 주요종속회사였던 다올인베스트먼트(주)와 그 종속회사를 매각하면서 발생한 처분이익 1,440억원이 포함되어 있습니다.

[사업부문별 손익 추이]

(단위 : 백만원)

구분
영업수익
영업이익(손실)
당기순이익(손실)

2023년1분기
2022년1분기
2022년
2021년
2023년1분기
2022년1분기
2022년
2021년
2023년1분기
2022년1분기
2022년
2021년

투자중개
151,434
77,244
555,493
167,345
3,580
6,137
14,755
24,859
3,580
6,137
14,755
24,859

자기매매
166,123
109,388
456,081
141,384
4,975
629
3,409
444
4,975
629
3,409
444

인수주선
66,090
71,367
205,828
178,323
-7,933
35,790
32,128
82,083
-7,933
35,790
32,856
82,083

자기자본투자
4,193
4,119
16,946
2,267
1,004
1,486
4,710
-2,330
746
2,974
5,994
-1,724

자산관리
940
925
3,542
3,477
296
901
1,574
2,362
296
901
1,574
2,362

종속기업투자
7,800
19,849
19,849
20,075
5,257
15,160
17,304
6,051
149,285
16,928
20,535
127,621

기타
2,761
2,857
10,588
9,352
-541
-2,956
-27,781
-8,022
-36,315
-13,566
-30,754
-56,142

합계
399,341
285,749
1,268,326
522,223
6,637
57,147
46,099
105,447
114,634
49,793
48,368
179,503

출처 : 당사 2023년 1분기보고서주) 별도 기준

증권사의 매출지표로 활용되는 순영업수익을 살펴보면 당사의 순영업수익은 2023년 1분기말 703억원으로 전년 동기 대비 57.0% 감소하였습니다. 부동산 PF를 중심으로한 수수료 수익은 당사의 주요 수익원으로 2020년부터 2022년까지 64.3%~76.0%의 비중을 차지하였습니다. 그러나 2023년 지속적인 시장 금리 상승에 따른 부동산 시장 악화로 PF 관련 신규투자가 축소되며 2023년 1분기말 수수료 수익은 354억원으로 전년 동기 대비 66.7% 감소하였습니다. 또한 이자손익의 경우 고금리 수신경쟁으로 인한 이자비용 반영이 본격화 되면서 2023년 1분기말 기준 574억원을 기록하며 전년 동기 대비 17.8% 감소하였습니다. 이에 따라 당사는 2023년 1분기말 연결기준 115억원의 영업손실을 기록하였습니다.

[순영업수익 추이]

(단위 : 백만원)

구분
2023년 1분기
2022년 1분기
2022년
2021년
2020년

I. 순영업수익
70,275
163,341
448,340
446,851
299,580

수수료
35,435
106,504
340,598
329,260
192,579

금융자산
30,547
5,176
-61,324
66,804
82,872

이자손익
57,432
69,859
285,445
58,920
25,725

기타손익
-5,298
2,980
12,809
-9,530
5,546

대출채권
-47,841
-21,178
-129,188
1,398
-7,142

판관비
81,745
95,574
341,382
298,607
233,091

Ⅱ. 영업이익
-11,471
67,767
106,957
148,245
66,490

영업외손익
64,280
2,312
36,943
83,361
32,137

관계기업
57,614
-1,193
7,474
60,084
47,351

Ⅲ. 세전이익
52,810
70,080
143,900
231,605
98,626

Ⅳ. 당기순이익
38,563
52,292
93,786
176,109
22,658

출처 : 당사 IR자료주) 연결기준

한편, 당사의 2023년 1분기말 연결기준 누적 순수수료손익은 354억원으로, 전년동기 1,065억원 대비 711억원 감소하였습니다. 이는 2022년말 기준 전체 순수수료손익의 가장 큰 비중을 차지했던 채무보증관련수수료(34.6%) 및 매수및합병수수료(12.7%)가 각각 85.2%, 95.5% 감소한 것에 기인합니다. COVID-19 이후 저금리 환경에서 부동산 및 주식 시장의 호황이 지속됨에 따라 당사는 적극적인 부동산 금융 확대를 통해 2021년 및 2022년 채무보증관련수수료를 중심으로 IB부문 수수료수익이 대폭 증가하였습니다. 그러나 2022년 하반기 급격한 금리 상승과 본격적인 부동산금융 시장 침체 이후, 당사의 주요 사업기반인 부동산PF 관련 IB수익이 감소하는 모습을 보이고 있습니다. 따라서, 향후 인플레이션 우려 및 금리 인상 기조 등에 따라 부동산 금융의 영업환경이 악화될 경우 당사의 수익성이 크게 변동할 수 있으므로 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

[순수수료손익 추이]

(단위 : 백만원)

구분
2023년 1분기
2022년 1분기
2022년
2021년
2020년

수수료수익
수탁수수료
9,708
12,853
43,081
48,878
38,571

인수및주선수수료
6,352
4,476
30,587
26,802
17,456

집합투자증권취급수수료
3,028
3,175
11,357
18,790
9,377

자산관리수수료
208
225
991
802
572

집합투자기구운용보수
6,810
9,183
43,494
33,005
25,128

매수및합병수수료
2,153
14,567
32,674
31,649
26,260

채무보증관련수수료
2,162
48,362
129,068
116,475
46,672

투자조합 등 관리보수
9,246
12,107
35,407
41,122
21,930

집합투자기구관련자문및일임수수료
959
937
4,092
3,825
3,484

채권관리및추심관련 수수료
-
-
-
-
16,567

기타수수료수익
3,736
9,203
42,275
23,646
15,572

소계
44,362
115,088
373,026
344,994
221,589

수수료비용
매매수수료
993
1,343
4,715
5,210
4,518

투자상담수수료
57
53
184
270
215

기타수수료비용
7,877
7,187
27,529
27,958
24,276

소계
8,927
8,583
32,428
33,438
29,009

순수수료이익
35,435
106,505
340,598
311,556
192,580

출처 : 당사 각 사업연도 사업보고서 및 분기보고서주) 연결기준

이처럼 당사는 수익구조상 부동산PF 관련 IB 수익에 대한 의존도가 높은 상황으로 시장금리, 자산가격 등 국내외 경제 변수 등과 밀접하게 연관되어 있습니다. 최근 고금리 시장 환경 지속에 따른 부동산 시장 침체 등으로 인해 당사의 수익성에 부정적 영향을 미칠 수 있으므로, 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

[자본적정성 관련 위험]

나. 금융투자업은 순자본비율 및 레버리지비율을 적정 수준으로 유지시켜야 하는 금융위원회 및 금융감독원의 규제가 있습니다.
당사의 2023년 1분기말 영업용순자본은 5,474억원, 총위험액은 3,257억원이며, 순자본비율은 271.29%로 100%를 상회하고 있어 금융감독당국이 요구하는 순자본비율 기준치를 충족하고 있습니다.
당사의 레버리지비율은 2020년말 647%을 기록한 이후 매년 하락을 지속하며 2023년 1분기말 511%를 기록하였습니다. 당사의 경우 금융당국의 건전성 규제 기준인 1,100%보다 낮은 수준을 기록하고 있습니다.
그러나, 일시적인 대규모 자기자본 투자로 총위험액이 증가하거나, 투자손실 등으로 자기자본이 급감하는 경우, 또는 부채성 자산인 RP 등의 판매증가로 총부채가 증가하는 경우 순자본비율(신NCR)은 감소하고 레버리지비율은 증가할 수 있습니다. 순자본비율(신NCR)과 레버리지비율이 규제수준에 근접하게 될 경우 당사의 영업활동이 위축될 수 있으며, 규제수준을 충족하지 못할 경우 금융감독원으로부터 경영개선 권고 요구 명령 등의 조치로 인하여 영업이 중단될 수 있다는 점을 투자자께서는 유의해 주시기 바랍니다.

금융투자업은 영위사업에 대한 법적, 제도적 규제가 상당부분 존재 하는 업종으로 법적ㆍ제도적 변화에 따른 수익 변동성을 내재하고 있습니다. 대표적인 규제로는 순자본비율 및 레버리지비율을 적정 수준으로 유지시켜야 하는 금융위원회 및 금융감독원의 규제가 있습니다.2014년 4월 금융위원회는 舊NCR제도가 변화된 증권회사 영업모델과 시장환경을 충분히 반영하지 못하고 있다는 평가에 따라 자본시장의 역동성 제고를 위한 증권회사 NCR제도 개선방안을 발표하였습니다. 개선된 NCR제도에서(신NCR)는 기존 '영업용순자본/총위험액 * 100' 에서 '(영업용순자본-총위험액) / (① 필요유지자기자본 또는 ② 인가업무 단위별 법정 최저자기 자본의 70%)로 변경되었습니다. 이는 2016년부터 전 증권사에 적용되고 있으며 당사 역시 금융투자업자로서 해당 규제를 받고 있으며 신NCR 적기시정조치 비율은 다음과 같습니다.

[ 신NCR 적기시정조치 비율 ]

구분
경영개선권고
경영개선요구
경영개선명령

순자본비율
100% 미만
50% 미만
0% 미만

당사의 2023년 1분기말 영업용순자본은 5,474억원, 총위험액은 3,257억원이며, 순자본비율은 271.29%로 100%를 상회하고 있어 금융감독당국이 요구하는 순자본비율 기준치를 충족하고 있습니다. 다만, 당사의 순자본비율은 2021년말 492.75%을 기록한 이후 부동산 PF 확대 영향 등으로 총위험액이 증가함에 따라 2022년말 300.76%를 기록하였으며, 2023년 3월 다올인베스트먼트(주) 매각에 따른 연결자본 감소 등의 영향으로 2023년 1분기말까지 지속적으로 하락한 바 있습니다.

[당사 순자본비율 추이]

(단위 : 백만원)

구 분
2023년 1분기말
2022년 1분기말
2022년말
2021년말
2020년말

영업용순자본(A)
547,363
704,458
613,227
740,836
524,881

총 위 험 액(B)
325,650
311,163
367,430
338,138
194,799

잉여자본(C=A-B)
221,713
393,295
245,797
402,698
330,082

필요유지자기자본(D)
81,725
81,725
81,725
81,725
81,725

순자본비율(C/D)
271.29%
481,24%
300.76%
492.75%
403.89%

출처 : 당사 연도별 사업보고서 및 분기보고서주)연결 기준

한편, 2023년 1분기말 및 2022년 국내 업계 평균 순자본비율(대형 5개사 제외)은 각각 615.45%, 593.77%를 보여 상대적으로 당사의 순자본비율은 다소 낮은 수준으로 판단됩니다. 당사 역시 여전히 금융위원회 기준인 100% 보다 높은 순자본비율을 유지하고 있으나 향후 금융위원회의 금융투자회사의 NCR 개선방안 변화와 예상하지 못한 환경 변화로 인해 당사의 순자본비율 추이의 변동성이 증가할 가능성도 배제할 수 없습니다.

[금융투자업계 순자본비율(신NCR) 추이]

(단위 : %)

구분
2023년 1분기말
2022년말
2021년말

당사
271.29
300.76
492.75

업계 평균
816.74
795.49
857.52

대형 5개사 제외시 업계 평균
615.45
593.77
633.95

출처 : 금융감독원 금융통계시스템(연결기준), 신고서 공시일 현재 가장 최근 공표된 수치 사용주1) 업계 평균은 국내 증권사 중 금융감독원 금융통계정보시스템 상에 순자본비율이 산출된증권사의 순자본비율 평균주2) 대형 5개사는 미래에셋증권, 삼성증권, 한국투자증권, KB증권, NH투자증권

또한, 금융위원회는 2014년 증권사 순자본비율(신NCR) 제도 도입시 금융규제 개혁방안 등 그 동안 발표한 대책들의 후속 조치를 위한「금융투자업규정」및「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」개정안을 의결하였으며 2016년부터 개편된 NCR 제도의 전면 시행과 함께 적기시정조치 기준으로 레버리지비율을 합께 도입하기로 결정하였습니다. 이는 경영실적이 부진하고 재무건전성이 취약한 증권회사에 대한 관리를 강화하기 위함이며, 2년 연속 당기손익이 적자이고 레버리지비율이 900% 이상인 회사 또는 레버리지비율이 1,100% 이상인 회사는 경영개선권고를, 2년 연속 당기순이익이 적자이고 레버리지비율이 1,000% 이상인 회사 또는 레버리지비율이 1,300% 이상인 회사는 경영개선요구를 받게 됩니다.

[레버리지비율 관련 금융감독원의 적기시정조치]

레버리지비율
적기시정조치

1) 직전 2 회계연도간 연속하여 당기순손실이 발생하고, 레버리지 비율이 900%를 초과하는 경우2) 레버리지비율이 1,100%를 초과하는 경우
경영개선 권고

1) 직전 2 회계연도간 연속하여 당기순손실이 발생하고, 레버리지 비율이 1,100%를 초과하는 경우2) 레버리지비율이 1,300%를 초과하는 경우
경영개선 요구

주) 직전 2 회계연도간 발생한 당기순손실의 합계액이 직전 3 회계연도말 자기자본(구체적인 산정방식은 금융감독원장이 정한다)의 5% 미만인 경우는 상기 레버리지 규제비율을 충족하지 못하더라도 적기시정조치 대상에서 제외함

당사의 레버리지비율 추이를 살펴보면 2020년말 647%을 기록한 이후 매년 하락을 지속하며 2023년 1분기말 511%를 기록하였습니다. 당사의 경우, 2021년, 2023년 두차례의 후순위사채 발행(950억원, 200억원)과 2022년 480억원 규모의 상환전환우선주식 발행 형태의 제3자 배정 유상증자를 통해 자본적정성을 보완하는 등 재무안정성을 관리하고 있습니다. 따라서 당사는 증권신고서 제출일 전일 현재 금융당국의 건전성 규제 기준인 1,100%보다 낮은 수준을 기록하고 있습니다.

[당사 레버리지비율 추이]

(단위 : 백만원)

구분

2023년

1분기말

2022년말
2021년말
2020년말

조정총자산(A)
3,880,446
3,833,197
4,100,594
3,408,813

자기자본(B)
759,225
657,168
669,785
526,699

레버리지비율(A/B)
511%
583%
612%
647%

출처 : 당사 제공주1) 별도기준주2) 금융위원회 보고 레버리지비율 기준주3) 조정총자산의 경우, 총자산 금액에 투자자예치금, 대손준비금, 장내 위탁매매 일시계상 미수금, 장외 채권 및 외국환 거래 일시계상 미수금 등을 차감한 항목

앞서 기재한 480억원 규모의 상환전환우선주식 발행 형태의 제3자 배정 유상증자 관련 주요사항보고서의 내용은 다음과 같습니다. 자세한 내용은 금융감독원 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr)을 참고하시기 바랍니다.

[주요사항보고서(유상증자 결정) 2022.3.17 ]

1. 신주의 종류와 수
보통주식 (주)
-

기타주식 (주)
9,552,235

2. 1주당 액면가액 (원)
5,000

3. 증자전 발행주식총수 (주)
보통주식 (주)
60,314,092

기타주식 (주)
-

4. 자금조달의 목적
시설자금 (원)
-

영업양수자금 (원)
-

운영자금 (원)
47,999,980,875

채무상환자금 (원)
-

타법인 증권취득자금 (원)
-

기타자금 (원)
-

5. 증자방식
제3자배정증자

출처 : 금융감독원 전자공시시스템주1) 23년 3월 31일, 4월 21일 상환전환우선주 597,014주가 보통주식으로 전환됨에 따라, 증권신고서 제출일 전일 현재 상환전환우선주 발행주식 총수는 8,955,221주임

상기와 같이 당사의 2023년 1분기말 순자본비율 및 레버리지비율은 각각 271% 및 511%로 금융당국의 규제 요건을 충족시키고 있으나 일시적인 대규모 자기자본 투자로 총위험액이 증가하거나, 투자손실 등으로 자기자본이 급감하는 경우, 또는 부채성 자산인 RP 등의 판매증가로 총부채가 증가하는 경우 순자본비율(신NCR)은 감소하고 레버리지비율을 증가할 수 있습니다. 순자본비율(신NCR)과 레버리지비율이 규제수준에 근접하게 될 경우 당사의 영업활동이 위축될 수 있으며, 규제수준을 충족하지 못할 경우 금융감독원으로부터 경영개선 권고 요구 명령 등의 조치로 인하여 영업이 중단될 수 있다는 점을 투자자께서는 유의해 주시기 바랍니다.

[자산건전성 관련 위험]

다. 당사는
2023년 1분기말 기준 고정이하금액 705억원, 고정이하비율 4.46%로 2022년말 7.30% 대비 감소하였으나, 2020년 0.81%, 2021년 0.62% 대비 높은 수치를 기록하고 있습니다.
한편, 2018년부터 새롭게 적용된 기업회계기준서 제1109호를 적용한 2023년 1분기말 연결기준 대손충당금 설정대상 채권은 약 4.8조원이며 대손충당금 설정률은 3.5%입니다. 위와 같이 당사의 자산건전성 추이를 고려할 시 단기간 내에 자산건전성이 악화될 가능성은 낮은 편이라고 판단되나, 향후 영업 환경의 변화에 따라 자산건전성이 악화될 가능성이 존재하오니 투자자들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

금융기관은 보유하고 있는 자산의 건전성을 유지하기 위하여 금융투자업규정에 따라 자산의 건전성 정도를 정상, 요주의, 고정, 회수의문, 추정손실의 5단계로 분류하여야 합니다. 이는 보유자산의 건전성 정도를 평가함으로써 불건전 자산의 발생을 예방하고 이미 발생되어 있는 불건전 자산의 조기 정상화를 촉진하여 자산운용의 건전화를 도모하려는 목적을 갖고 있습니다.특정 자산 및 부채를 5단계로 나누는 기준은 다음과 같으니 상기 대손충당금에 대한 내용을 파악하시는데 참고하시기 바라며, 정상 -> 요주의 -> 고정 -> 회수의문 -> 추정손실의 단계로 진행 될수록 건전성이 떨어지는 자산 및 부채라는 의미입니다.

[자산건전성 분류 기준]

1. 대여금, 미수수익, 사모사채, 대지급금, 부도어음, 부도채권, 사채지급보증 등가. 정상:금융거래내용, 신용상태 및 경영내용이 양호한 거래상대방에 대한 채권나. 요주의:금융거래내용, 신용상태 및 경영내용으로 보아 사후관리에 있어 통상이상의 주의를 요하는 거래상대방에 대한 채권다. 고 정 : 금융거래내용, 신용상태 및 경영내용이 불량하여 구체적인 회수조치나 관리방법을 강구할 필요가 있는 거래상대방에 대한 채권중 회수예상가액 해당 채권라. 회수의문 : 고정으로 분류된 거래상대방에 대한 채권중 손실발생이 예상되나 현재 그 손실액을 확정할 수 없는 회수예상가액 초과 채권마. 추정손실 : 고정으로 분류된 거래상대방에 대한 채권중 회수불능이 확실하여 손비처리가 불가피한 회수예상가액 초과 채권2. 신용공여금, 미수금가. 정 상 : 담보증권의 시가가 채권가액의 130%를 초과하는 경우 동 채권나. 요주의 : 담보증권의 시가가 채권가액의 90%초과 130%이하에 있는 경우로서 회수예상가액 해당채권다. 고 정 : 담보증권의 시가가 채권가액의 90%이하에 있는 경우로서 회수예상가액 해당채권라. 회수의문 : 손실발생이 예상되나 현재 손실액을 확정할 수 없는 회수예상가액 초과분마. 추정손실 : 회수불능이 확실하여 손비처리가 불가피한 회수예상가액 초과분

당사는 2023년 1분기말 기준 고정이하금액 705억원, 고정이하비율 4.46%로 2022년말 7.30% 대비 감소하였으나, 2020년 0.81%, 2021년 0.62% 대비 높은 수치를 기록하고 있습니다. 당사의 2023년 1분기말 별도기준 건전성 분류대상자산 총규모는 약 1.6조원으로 2022년말 1.1조원 대비 약 45.5% 증가하였습니다. 건전성 분류대상자산에서 큰 비중을 차지하고 있는 항목은 신용공여금, 채무보증, 사모사채 및 미수금입니다. 각 항목이 전체에서 차지하는 규모는 19.9%, 21.2%, 22.8%, 30.4% 입니다. 가장 큰 비중을 차지하는 미수금의 경우, 채권 결제 체결 후 실제 결제까지 발생하는 시차에 의한 것으로 분기말 일시적으로 발생하는 경향이 있습니다. 신용공여금의 경우 상환기간이 단기이고, 유가증권은 85%~140%, 현금은 45%~60%에 상당하는 증거금을 설정하고 있으며, 담보유지비율은 140%~150%로 담보가치가 담보유지비율을 하회하거나 만기일에 상환되지 않은 융자금은 약관에 따라 임의 반대매매를 통해 상환 받고 있기 떄문에 미상환 가능성은 낮은 편이라 판단됩니다. 신용공여금과 달리 채무보증 및 사모사채의 경우 당사가 영위하는 금융업종 특성 상, 영업활동 과정에서 우발채무가 발생할수 있습니다. 채무보증 및 사모사채에 관한 자세한 위험은 [회사위험 마. 우발채무 관련 위험]을 참고하시기 바랍니다..

[당사 건전성 분류대상자산 구성 추이]

(단위 : 백만원, %)

구분
2023년1분기
2022년
2021년
2020년

콜론
-
-
-
-

신용공여금
314,701
286,640
440,868
412,964

환매조건부매수
52,600
-
30,000
-

대여금
15,082
-
-
-

대출금
-

-
-

매입대출채권
9,300
10,800
8,759
26,165

대지급금
862
862
862
862

부도채권
-

-
-

부도어음
-

-
-

사모사채
360,249
446,370
32,491
24,050

신탁계정대
-

-
-

기타 대출채권
-

-
-

가지급금
-

-
-

미수금
479,828
95,908
190,392
189,328

미수수익
13,184
8,889
6,341
6,653

채무보증
334,300
255,400
732,649
500,600

고정이하금액
70,500
80,697
8,966
9,347

합계
1,580,107
1,104,869
1,442,362
1,160,622

고정이하비율 주2)
4.46%
7.30%
0.62%
0.81%

주1) 상기 자료는 당사 업무보고서 및 금융통계정보시스템(FISIS)의 통계자료(2023년 1분기 보고서)를 기준으로 작성하였습니다.주2) 고정이하비율은 건전성 분류대상자산에 채무보증 및 위탁매매미수금을 포함하여 단순 계산한 수치로 금융감독원에 제출한 업무보고서 상 수치와 다를 수 있습니다.

[당사 건전성 분류대상자산 분류 현황 추이]

(단위 : 백만원, %)

구분
2023년 3월말
2022년 12월말

정상
요주의
고정
회수의문
추정손실
합계
정상
요주의
고정
회수의문
추정손실
합계

콜론
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

신용공여금
313,833
-
-
-
868
314,701
285,752
-
-
-
888
286,640

환매조건부매수
52,600
-
-
-
-
52,600
-
-
-
-
-
-

대여금
15,082
-
-
-
-
15,082
-
-
-
-
-
-

대출금
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

매입대출채권
-
-
4,500
-
4,800
9,300
-
1,500
4,500
-
4,800
10,800

대지급금
-
-
-
-
862
862
-
-
-
-
862
862

부도채권
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

부도어음
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모사채
210,550
91,579
31,600
15,021
11,500
360,249
249,842
127,728
35,100
15,000
18,700
446,370

신탁계정대
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기타 대출채권
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

가지급금
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

미수금
479,595
-
7
-
226
479,828
95,675
-
7
-
226
95,908

미수수익
12,063
5
794
314
8
13,184
8,261
14
396
7
212
8,889

채무보증
257,100
77,200
-
-
-
334,300
212,200
43,200
-
-
-
255,400

계
1,340,822
168,784
36,901
15,335
18,264
1,580,107
851,730
172,442
40,003
15,007
25,688
1,104,869

주) 상기 자료는 당사 업무보고서 및 금융통계정보시스템(FISIS)의 통계자료(2023년 1분기 보고서)를 기준으로 작성하였습니다.

한편, 2018년부터 새롭게 적용된 기업회계기준서 제1109호는 기업회계기준서 제1039호의 '발생손실' 모형을 향후 발생 가능한 손실을 미리 인식하는 '기대신용손실' 모형으로 대체하였습니다. 당사는 이에 K-IFRS 제1109호에 의거 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품, 리스채권, 계약자산, 대출약정, 금융보증계약에 대하여 기대신용손실모형에 따라 손상을 인식하고 있습니다.

구 분
손실충당금

Stage1
최초 인식 후 신용위험이유의적으로 증가하지 않은경우
12개월 기대신용손실 : 보고기간말 이후 12개월내에발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한기대신용손실

Stage2
최초 인식 후 신용위험이유의적으로 증가한 경우
전체기간 기대신용손실 : 기대존손기간에 발생할 수있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage3
신용이 손상된 경우

출처 : 당사 2023년 1분기보고서

당사는 신용손상측정대상 금융자산에 대해 최초 인식 후 신용위험의 유의적 증가가 있는지에 대한 개별평가 및 대상금융자산의 경제적 성격을 고려한 집합평가를 매 보고기간말에 수행하고 있습니다. 신용위험의 유의적인 증가가 있는지를 평가할 때 신용등급(외부평가기관 및 내부에서의 평가결과 모두 참고), 재무구조, 연체정보 및 현재 및 미래의 예측가능한 경제적 상황의 변동 등을 종합적으로 고려하여 판단하고 있습니다.

이를 적용한 당사의 2023년 1분기말 연결기준 대손충당금 설정대상 채권은 약 4.8조원이며 대손충당금 설정률은 3.5%입니다. 비교적 리스크가 높은 매입대출채권, 사모사채 등의 설정률이 높은 점 및 안전자산에 해당하는 신용공여금 등의 설정률이 낮은 점을 고려하면 낮은 대손충당금 설정률이 당사의 건전성에 미칠 영향은 제한적으로 판단됩니다. 다만 당사의 대손충당금 설정대상 채권은 2022년 약 4.5조원에서 2023년 1분기 4.8조원으로 증가하였습니다. 당사의 손실충당금 설정현황은 다음과 같습니다.

[대손충당금 설정현황]

(단위 : 백만원, %)

구 분
계정과목
채권 총액
대손충당금
대손충당금 설정률

2023년1분기
환매조건부매수
52,900
-
0.00%

신용공여금
332,398
868
0.26%

사모사채
43,050
861
2.00%

대여금
6,154
7
0.11%

대출금
3,640,013
137,758
3.78%

미수금
555,793
18,337
3.30%

미수수익
47,404
2,595
5.47%

매입대출채권
9,300
6,150
66.13%

기 타
141,734
1,604
1.13%

합 계
4,828,746
168,180
3.48%

2022년1분기
콜론
920
-
0.00%

환매조건부매수
28,300
-
0.00%

신용공여금
466,945
843
0.18%

대여금
5,057
4
0.08%

대출금
3,474,733
107,409
3.09%

미수금
141,810
2,528
1.78%

미수수익
37,543
1,660
4.42%

매입대출채권
6,300
3,615
57.38%

기타
114,151
2,244
1.97%

합계
4,275,759
118,303
2.77%

2022년
콜론
10
-
0.00%

환매조건부매수
400
-
0.00%

신용공여금
306,792
888
0.29%

사모사채
35,100
702
2.00%

대여금
5,619
5
0.09%

대출금
3,796,521
111,279
2.93%

미수금
152,236
17,960
11.80%

미수수익
44,861
2,240
4.99%

매입대출채권
10,800
6,172
57.15%

기 타
149,199
1,700
1.14%

합 계
4,501,538
140,946
3.13%

2021년
콜론
340
-
0.00%

환매조건부매수
30,200
-
0.00%

신용공여금
472,190
844
0.18%

대여금
1,993
4
0.20%

대출금
3,197,589
101,028
3.16%

미수금
137,132
2,667
1.94%

미수수익
41,580
2,718
6.54%

매입대출채권
7,370
4,685
63.57%

기 타
112,865
2,988
2.65%

합 계
4,001,259
114,934
2.87%

출처 : 당사 2023년 1분기보고서

* 상기 충당금 설정현황은 K-IFRS 연결기준임.

위와 같이 당사의 자산건전성 추이를 고려할 시 단기간 내에 자산건전성이 악화될 가능성은 낮은 편이라고 판단되나, 향후 영업 환경의 변화에 따라 자산건전성이 악화될 가능성이 존재하오니 투자자들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[유동성 및 차입구조 관련 위험]

라.
2023년 6월말 기준 당사의 유동성 비율은 112.4%로 기준 수치인 100%를 상회하고 있으며 2023년 1분기말 기준 증권사 평균 유동성 비율 120.3%와 비교하여 소폭 하회 하고 있지만 단기적인 자금수요에 적절히 대처할수 있을 것으로 판단됩니다. 다만,
2023년 6월말 기준 유동성비율은 2020년말 123.4% 대비
약 11.0%p 하락하여 이에 대한 모니터링이 필요할 것으로 예상됩니다.
한편, 당사의 자금조달 실적 추이를 살펴보면 2023년 1분기말 기준 자금조달 평균잔액 4.6조원 중 차입부채가 차지하는 비중이 59.9%이며 그 중 RP매도 평균잔액(1,702,434백만원)과 차입금 평균잔액(895,285백만원)이 56.9%로 높은 비중을 차지하고 있습니다.
RP매도는 일정 수준의 담보를 필요로 하며, 규모가 커질수록 추가적으로 채무증권을 매입해야하므로 금리가 상승할 경우 자금 조달 비용 증가와 보유 채권의 평가손실이 발생할 수 있습니다. 현재 기준금리 동결 혹은 인하 분위기가 조성되고 있는 가운데 금리 인상으로 인한 채권 평가 손실 등은 제한적일 것으로 예상되지만 향후 이러한 금리 변동 리스크 하에서 적절히 대응하지 못할 경우 당사의 수익성 및 유동성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

잔존만기 3개월 이내의 자산과 부채를 바탕으로 계산되는 유동성 비율은 100%를 기준으로 이보다 높으면 자금수요에 적절히 대처할 수 있는 유동성을 보유하고 있다고 판단할 수 있습니다. 2023년 6월말 기준 당사의 유동성 비율은 112.4%로 기준 수치인 100%를 상회하고 있으며 2023년 1분기말 기준 증권사 평균 유동성 비율 120.3%와 비교하여 소폭 하회 하고 있지만 단기적인 자금수요에 적절히 대처할수 있을 것으로 판단됩니다. 다만, 2023년 6월말 기준 유동성비율은 2020년말 123.4% 대비 약 11.0%p 하락하여 이에 대한 모니터링이 필요할 것으로 예상됩니다.

[당사 및 증권사 유동성 비율 추이]

(단위 : 백만원, %)

구분

2023년6월말

2022년말

2021년말

2020년말

2019년말

잔존만기 3개월 이내 유동성 자산(A)

3,974,582
2,678,840
3,441,080
3,202,404
1,652,543

잔존만기 3개월 이내 유동성 부채(B)

3,537,389
2,388,879
3,161,694
2,594,250
1,371,445

유동성 비율(A/B×100)

112.4
112.1
108.8
123.4
120.5

증권사 평균 유동성 비율

120.3 (주1)

123.3

127.4

126.1

133.2

출처 : 금융감독원 금융통계정보시스템(FISIS), 금융감독원 제출 당사 업무보고서주1) 증권사 평균 유동성 비율은 금융감독원 금융통계정보시스템 상 가장 최근자료인 2023년 1분기말 자료를 사용하였으며, 국내증권사의 총 유동성자산과 총 유동성 부채를 활용하여 계산함

한편, 당사의 자금조달 실적 추이를 살펴보면 2023년 1분기말 기준 자금조달 평균잔액 4.6조원 중 RP매도(37.34%) 및 차입금(19.64%)이 높은 비중을 차지하고 있습니다. 금번 공모사채 발행에 따라, 당사는 금년 하반기에는 후순위채 발행을 추진할 계획이 없습니다. 당사의 자금조달 실적 추이는 다음과 같습니다.

[자금조달 실적 추이]

(단위 : 백만원, %)

구 분
2023년 1분기
2022년 1분기
2022년
2021년

평균잔액
구성비
평균잔액
구성비
평균잔액
구성비
평균잔액
구성비

자본
자본금
400,745
8.79%
368,905
7.77%
392,785
7.80%
352,984
7.48%

자본잉여금
85,129
1.87%
85,099
1.87%
85,117
1.69%
85,060
1.80%

자본조정
-4,602
0.00%
-5,399
0.00%
-5,107
0.00%
-3,176
0.00%

기타포괄손익누계액
17
0.00%
-
0.00%
-4
0.00%
-
0.00%

이익잉여금
214,973
4.72%
224,083
5.36%
208,277
4.14%
161,679
3.43%

예수부채
고객예수금
326,925
7.17%
187,030
6.66%
185,878
3.69%
288,465
6.11%

금융부채
매도유가증권
193,675
4.25%
492,748
10.23%
471,332
9.36%
362,421
7.68%

파생상품
91,338
2.00%
74,665
1.07%
94,528
1.88%
23,002
0.49%

매도파생결합증권
24,596
0.54%
124,121
2.61%
109,846
2.18%
157,780
3.34%

차입부채
콜머니
33,333
0.73%
26,667
1.54%
44,417
0.88%
15,833
0.34%

차입금
895,285
19.64%
735,206
15.52%
791,705
15.73%
773,485
16.39%

RP매도
1,702,434
37.34%
1,697,688
37.85%
1,760,012
34.96%
1,653,731
35.05%

사채
101,667
2.23%
95,000
2.09%
95,000
1.89%
30,667
0.65%

기타부채
충당부채
10,136
0.22%
19,752
0.42%
11,982
0.24%
18,630
0.39%

기타
483,670
10.61%
1,016,761
7.12%
788,810
15.67%
797,592
16.90%

합 계
4,559,321
100.00%
5,142,325
100.00%
5,034,578
100.00%
4,718,154
100.00%

출처 : 당사 2023년 1분기보고서주1) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준.주2) 평균잔액은 기중 매월말 잔액의 평균을 기재함.주3) 사채에는 후순위사채를 포함하여 기재함

당사의 2023년 1분기말 자금조달 실적으로 살펴보면 차입부채 평균잔액(2,732,719백만원)이 전체 자금조달 평균잔액(4,559,321백만원)에서 차지하는 비중이 59.9%입니다. 2012년 금융감독원이 단기자금시장 활성화의 일환으로 증권사의 콜차입 규모를 제한하면서 RP를 통한 자금조달이 급격하게 증가하였고 당사 역시 RP매도 등을 통한 자금조달이 증가하였습니다. 당사는 전체 차입부채 중에서 RP매도 평균잔액(1,702,434백만원)과 차입금 평균잔액(895,285백만원)이 56.9%로 높은 비중을 차지하고 있습니다.

RP매도는 일정 수준의 담보를 필요로 하며, 규모가 커질수록 추가적으로 채무증권을 매입해야하므로 금리가 상승할 경우 자금 조달 비용 증가와 보유 채권의 평가손실이 발생할 수 있습니다. 현재 기준금리 동결 혹은 인하 분위기가 조성되고 있는 가운데 금리 인상으로 인한 채권 평가 손실 등은 제한적일 것으로 예상되지만 향후 이러한 금리 변동 리스크 하에서 적절히 대응하지 못할 경우 당사의 수익성 및 유동성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[차입부채 현황]

(단위 : 백만원, %)

구분
차입처
만기
이자율(%)
2023.07.24
2023.3월말
상환방법

콜머니
국민은행 외
2023-07-25
3.53~3.78
80,000
-
만기일시상환

당좌차월
농협은행
2023-08-29
5.58
5,000
4,950
수시상환

증금차입금
한국증권금융
2023-07-25
4.02~4.30
395,728
378,096
수시상환 외

은행차입금
산업은행 외
2023-09-16 ~ 2024-07-11
5.17~6.50
57,941
159,916
수시상환 외

발행어음
한국투자증권 외
2023-07-28 ~ 2024-05-28
5.20~7.00
251,000
321,000
만기일시상환

발행전자단기사채
흥국증권 외
2023-08-07 ~ 2023-10-20
5.50~5.90
98,000
98,000
만기일시상환

환매조건부채권매도(*)
국민은행 외
2023-07-25 ~ 2023-08-22
3.45~5.52
2,048,229
1,674,118
수시상환

합계
2,935,898
2,636,080
-

출처 : 당사 제시주1) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준.주2) 2023년 7월 24일과 2023년 3월말 환매조건부채권매도와 관련하여 당기손익-공정가치측정금융자산이 담보로 제공되어 있습니다

한편, 당사의 차입부채 상세내역을 살펴보면 증권신고서 제출일 전일 현재 2023년 3월말 대비 약 299,818백만원 증가한 2,935,898백만원을 기록하고 있으며, 이는 2023년 3월말 대비 약 374,111백만원 증가한 환매조건부채권매도 증가에 기인합니다. 국공채, 지방채, 금융채 등 안전자산 위주로 운용되는 환매조건부채권매도와 한국증권금융을 통해 자금을 조달하는 증금차입금 및 콜머니를 제외할 경우, 당사의 실질 차입금은 발행어음과 전자단기사채로 구성되어 있으며 349,000백만원 규모입니다. 따라서 해당 부채에 대한 만기 대응에 실패한다면 당사의 유동성 관리에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점을 충분히 숙지하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.
[우발채무 관련 위험]

마. 당사의 채무보증 금액은 2019년 3,163억을 기록한 이후 IB부문을 확대하는 과정에서 국내 PF확약건을 중심으로 2020년부터 우발부채가 지속적으로 증가하여 2021년 7,326억원을 기록하였습니다.
한편 2022년 4분기 중 PF확약건의 확약실행 등 우발부채 인수가 늘어나면서 2022년말 채무보증 금액은 2,554억원으로 급격히 낮아졌으며
2022년말 채무보증 금액은 2,554억원, 2023년 반기말은 2,043억원으로 급격하게 낮아지며, 자기자본대비 채무보증 비중 규모를 안정적인 수준으로 유지하도록 관리해 나가고 있습니다. 신고서 제출일 기준으로 우발채무 추가 실행 가능성은 존재하지 않으며, 향후 신규 사업이 발생하는 경우 또한 기존의 우발채무 수준을 감안하여 선별적으로 진행할 계획입니다. 한편,
증권신고서 제출 전일 현재 당사의 별도기준 타인에게 제공하고 있는 지급보증금액은 194,000만원이며 이외에 당기손익-공정가치측정 금융상품 중 전자단기사채 및 사모사채 보유를 통해 제공하고 있는 지급보증금액이 423,339백만원이 있습니다. 부동산금융 관련 PF사업에 기인하는 이러한 채무보증은 부동산경기 침체시 자산건전성에 부정적인 요인으로 작용할 가능성이 있습니다. 이에 향후
당사가 약정을 체결한 프로젝트의 성과가 부실하거나 정부의 부동산 관련 규제 정책의 지속적인 강화로 인하여 부동산 업황이 저하되는 경우, 또는 과거 글로벌 신용경색과 같이 예측하지 못한 경제상황 등이 발생할 경우 당사의 지속적인 리스크관리에도 불구하고 우발채무가 현실화 되어 손실 위험이 있을 수 있으니 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

2019년 12월 5일, 금융위원회, 기획재정부, 금융감독원 등은 '제3차 거시건전성 분석협의회'를 개최하여 부동산PF 익스포저에 대한 건전성 관리 방안을 확정하였습니다. 주요 내용으로는 1) 자기자본 대비 부동산 채무보증 한도 100% 설정, 2) 부동산PF 채무보증에 대한 신용위험액 산정 위험값 상향조정 (12% → 18%), 3) 발행어음 조달자금의 10%를 초과하는 부동산 관련 투자자산에 대해서는 레버리지비율에 가산(현행 규제상, 발행어음 조달,운용자산은 레버리지비율 산정시 제외), 4) 기업신용공여 추가한도(자기자본의 100% → 200%)의 취급대상에서 부동산관련 대출 제외 등이 있습니다.이처럼 금융당국이 부동산PF 관련 건전성 강화 방안을 내놓으면서, 당사를 포함한 증권업계의 부동산 PF 영업 여력이 축소가 불가피해질 것으로 예상되며, 이는 당사의 경영전략의 부정적인 요인으로 작용하게 되어 목표 성과 달성이 어려워질 수 있음을 투자자께서는 유의해주시기 바랍니다.

[부동산PF 관련 건전성 강화 방안(2019년 12월 5일)]

방안
현행
개선

부동산PF채무보증관련
채무보증 취급한도 관리
- 부동산 채무보증 한도 규율 없음
- 부동산 채무보증 한도= 부동산채무보증/자기자본 ≤ 100%- 반영비율은 점진적으로 상향조정 규제 적응기간 부여 2020년 7월: 채무보증의 50% 2021년 1월: 채무보증의 75% 2021년 7월: 채무보증의 100%

자본규제 및 충당금 적립기준 조정
PF 채무보증에 대하여 PF대출보다 낮은 규제자본 요구
- 증권사의 부동산 PF 채무보증에 대한 신용위험액 산정 시 위험값을 12%에서 18%로 상향

유동성리스크 관리
- 채무보증을 포함하는 조정유동성 비율 개념을 계량지표로서만 활용
- 조정유동성비율이 100% 미만으로 하락하는 증권사에 대한 리스크관리 및 점검 강화

부동산PF대출 관련
발행어음 운용제도 개선
- 발행어음 조달, 운용자산은 레버리지 비율 산정시 제외
- 발행어음 조달자금의 10%를 초과하는 부동산 관련 투자자산에 대해서는 레버리지비율에 가산

기업신용공여 제도 개선
-
- 기업신용공여 추가한도(자기자본의 100% → 200%)의 취급대상에서 부동산관련 대출은 제외

부동산대출 신용위험 특례 폐지
- 종투사의 경우 부동산대출시 기업신용공여 한도 내에서 신용위험액 산정(위험값 18%)하는 특례 적용중
- 부동산대출을 신용위험액 특례

출처: 금융위원회

2023년 6월말 기준 당사의 채무보증 규모는 2,043억원으로 전액 매입확약으로 이루어져 있습니다. 이는 2023년 1분기말 기준 전체 금융투자매매업 채무보증금액인 42조 7,490억원 대비 약 0.5%에 해당하는 규모입니다. 당사의 자기자본 대비 채무보증 비중은 2023년 6월말 27.2%로 전체 금융투자업 자기자본 대비 채무보증 비율 51.8%에 비하여 낮은 수준을 보이고 있습니다.

[당사 채무보증 규모 추이]

(단위 : 백만원)

구분
2023년 6월말
2022년
2021년
2020년
2019년

채무보증 합계
204,300
255,400
732,649
500,600
316,300

지급보증
-
-
-
-
-

매입보장약정
-
-
53,900
136,600
137,400

채무인수약정
-
-
-
-
-

매입확약
204,300
255,400
678,749
364,000
178,900

기타
-
-
-
-
-

자기자본
750,379
660,707
662,953
530,118
536,280

자기자본 대비 채무보증 비중
27.2%
38.7%
110.5%
94.4%
59.0%

출처: 금융감독원 제출 당사 업무보고서 및 내부결산 자료주) 2023년 6월말 자기자본은 당사 내부 가결산 자료로, 외부감사인의 감사전 수치임

[금융투자업권 채무보증 규모 추이]

(단위 : 백만원)

구분
2023년 1분기
2022년
2021년
2020년
2019년

채무보증 합계
42,748,975
39,638,235
42,600,230
38,760,627
45,834,308

지급보증
531,861
509,403
507,124
467,140
504,030

매입보장약정
2,553,493
2,376,485
3,788,641
5,061,197
6,551,488

채무인수약정
-
-
-
-
-

매입확약
35,806,841
35,288,747
36,547,483
31,867,243
36,694,981

기타
3,856,780
1,463,599
1,756,983
1,365,048
2,083,808

자기자본
82,452,594
80,164,922
77,579,518
67,814,184
61,809,897

자기자본 대비 채무보증 비중
51.8%
49.4%
54.9%
57.2%
74.2%

출처: 금융감독원 금융통계정보시스템 합계 기준, 신고서 공시일 현재 가장 최근 공표된 수치 사용

당사의 채무보증 금액은 2019년 3,163억을 기록한 이후 IB부문을 확대하는 과정에서 국내 PF확약건을 중심으로 2020년부터 우발부채가 지속적으로 증가하여 2021년 7,326억원을 기록하였습니다. 한편 2022년 4분기 중 PF확약건의 확약실행 등 우발부채 인수가 늘어나면서 2022년말 채무보증 금액은 2,554억원, 2023년 반기말은 2,043억원으로 급격하게 낮아지며, 자기자본대비 채무보증 비중 규모를 안정적인 수준으로 유지하도록 관리해 나가고 있습니다. 신고서 제출일 기준으로 우발채무 추가 실행 가능성은 존재하지 않으며, 향후 신규 사업이 발생하는 경우 또한 기존의 우발채무 수준을 감안하여 선별적으로 진행할 계획입니다. 신고서 제출일 현재 당사 유발채무는 PF확약건 중 시장에 매출 및 차환이 이루어지고 있는 상대적으로 우량한 건으로 현실화 가능성이 높지 않으나, 과거 글로벌 신용경색과 같이 예측하지 못한 경제상황 등이 발생할 경우 우발채무가 현실화될 가능성도 배제할 수는 없으며, 부동산금융 관련 PF사업에 기인하는 이러한 채무보증은 부동산경기 침체시 자산건전성에 부정적인 요인으로 작용할 가능성이 있습니다.당사는 담보인정비율(LTV) 관리, 적정 담보 확보 및 시공사 신용보강 등 체계적인 리스크관리를 통해 신용위험을 통제하고 있습니다. 또한 당사는 2021년, 2023년 두차례의 후순위사채 발행(950억원, 200억원)과 2022년 480억원 규모의 상환전환우선주식 발행 형태의 제3자 배정 유상증자를 통해 자본적정성을 보완하는 등 재무안정성을 관리하고 있으며, 2023년 3월 다올인베스트먼트(주) 보유 지분 52%를 2,125억원에 매각하며 자본완충력을 보강하기 위한 노력을 하고 있습니다.한편, 2022년 하반기 단기자금시장 경색으로 인해 시장에서 부동산 PF-ABCP 차환이 어려워지자, 당사는 매입확약을 제공하던 부동산 PF-ABCP를 인수해야 하였습니다. 이 과정에서 유동성 부족 발생에 선제적으로 대비하기 위해 2022년 11월 산업은행의 증권사 CP 매입프로그램(800억원) 및 2022년 12월 금융투자협회의 PF-ABCP 매입프로그램(1,412억원)을 활용하였습니다. 현재 산업은행 CP 매입프로그램은 3개월 단위로 연장하고 있으며 2023년 8월 만기 도래시 상환 예정입니다. 금융투자협회의 PF-ABCP 프로그램은 2023년 5월 1차 운용기간이 종료되는 시점에 당시 잔액 1,032억원 모두 상환을 완료하였습니다. 현재 추가적인 지원정책을 활용할 계획은 없으며, 다올신용정보(주) 매각을 통해 130억원의 유동성을 확보할 예정입니다. 다올신용정보(주) 매각으로 인한 금융위원회의 대주주 변경승인 시점은 2023년 8월말을 예상하고 있습니다. 다올신용정보(주)의 대주주 변경승인 지연으로 자금 유입이늦어져 유동성 부족 상황이 발생할 경우, 당사가 운용하고 있는 채권중개 Book 규모를 축소하여 유동성을 확보할 예정입니다. 당사는 신고서 제출일 기준 다음과 같이 우량채권 위주로 채권중개 Book을 활용하고 있습니다.

[당사 채권중개 Book 현황]

(단위 : 억원)

채권상품

채권 만기 구성

2023년말 이내

2024년

2025년 이후

합계

국채, 통안채, 특수채 등

800

120

3,430

4,350

금융채 및 회사채

500

5,550

8,500

14,550

A1 신용등급 CP

-

550

3,800

4,350

합계

1,300

6,220

15,730

23,250

출처 : 당사 제공주) REPO 17,465억원을 포함한 금액임

[당사 제공 매입확약 금액]

(단위 : 백만원)

구분
거래상대방
2023.07.24
2023년 1분기말

건수
금액
건수
금액

기초자산매입확약
제이온트렌드 외
27
194,000
43
334,300

합계
27
194,000
43
334,300

출처 : 당사제공주) 별도기준

당사의 채무보증 대부분은 연결대상 종속회사를 상대로 체결한 매입확약 계약입니다. 증권신고서 제출 전일 현재 당사의 별도기준 타인에게 제공하고 있는 지급보증금액은 194,000만원이며 이외에 당기손익-공정가치측정 금융상품 중 전자단기사채 및 사모사채 보유를 통해 제공하고 있는 지급보증금액이 423,339백만원이 있습니다. 증권신고서 제출 전일 현재 해당 매입확약 계약 및 보유 전자단기사채, 사모사채에 대한 상세 내역은 다음과 같습니다.

[당사 매입확약 제공 내역]

(단위 : 백만원)

구분
거래상대방
약정한도
발행금액
약정기간

기초자산매입확약
제이온트렌드
3,000
3,000
2022-05-25~2025-04-30

기초자산매입확약
마에스트로오션제일차
10,000
10,000
2022-04-25~2026-06-26

기초자산매입확약
카이로스제팔차
1,000
1,000
2021-11-25~2025-04-25

기초자산매입확약
제이온퍼스트
1,500
1,500
2021-12-28~2023-10-29

기초자산매입확약
더베스트제일차
7,000
6,700
2023-02-17~2026-02-17

기초자산매입확약
그레이문제일차
13,500
13,500
2023-06-29~2024-06-30

기초자산매입확약
올인제삼차
15,000
15,000
2021-03-17~2024-07-22

기초자산매입확약
네오컨티넨탈
11,000
11,000
2022-10-14~2025-02-18

기초자산매입확약
에스엠영등포제일차
2,000
2,000
2021-05-28~2024-03-29

기초자산매입확약
제이온파주
4,000
4,000
2021-12-13~2025-01-15

기초자산매입확약
인베스토리제십차
23,000
23,000
2022-09-28~2025-06-30

기초자산매입확약
케이티비파이어레드제팔차
6,000
6,000
2021-12-28~2024-12-29

기초자산매입확약
다올라이트블루제오차
10,000
10,000
2022-06-21~2025-06-22

기초자산매입확약
디에이지축제일차
10,000
10,000
2022-09-26~2024-12-28

기초자산매입확약
밝은다올제이차
7,500
7,500
2022-09-02~2026-09-07

기초자산매입확약
스카이포트폴리오일호
4,800
4,800
2019-04-18~2025-10-21

기초자산매입확약
제이온사하
3,000
3,000
2022-02-17~2024-12-18

기초자산매입확약
카이로스제십삼차
9,000
9,000
2021-10-28~2025-02-28

기초자산매입확약
뉴테란제칠차
3,000
3,000
2021-07-22~2024-01-23

기초자산매입확약
인베스토리제구차
5,000
5,000
2022-08-22~2025-05-23

기초자산매입확약
케이티비씨씨제일차
2,000
2,000
2021-12-29~2024-10-30

기초자산매입확약
케이동천제일차
2,000
2,000
2022-02-03~2024-05-08

기초자산매입확약
부금일물류퍼스트
15,100
15,100
2022-02-18~2025-02-18

기초자산매입확약
부금일물류세컨드
16,900
16,900
2022-02-18~2025-02-18

기초자산매입확약
마운틴모드제일차
1,000
1,000
2022-05-18~2024-03-20

기초자산매입확약
케이티비타이거제일차
5,000
5,000
2022-03-07~2024-09-11

기초자산매입확약
케이티비비전제이차
3,000
3,000
2021-04-06-2024-03-09

소계
194,300
194,000

출처 : 당사제공주) 별도기준

[당사 전자단기사채 및 사모사채 인수 내역]

(단위 : 백만원)

구분
거래상대방
약정한도
발행금액
약정기간

사모사채 인수
케이티비파이어레드제사차
10,500
10,500
2022-08-29~2023-08-29

사모사채 인수
케이티비파이어레드제육차
10,000
10,000
2021-11-03~2023-09-04

사모사채 인수
케이티비스파르타제일차
6,000
6,000
2022-01-27~2024-01-27

사모사채 인수
에이치제이에스제일차
3,000
3,000
2021-11-12~2023-10-16

사모사채 인수
프디제일차
2,049
1,199
2021-12-22~2023-09-23

사모사채 인수
케이엔본동제일차
18,840
18,840
2022-09-19~2023-08-18

사모사채 인수
제이온월곶
5,500
5,500
2022-04-26~2024-01-27

사모사채 인수
제이온에이스
1,500
1,500
2022-04-11~2024-02-13

사모사채 인수
뉴테란대전
6,600
6,600
2021-12-24~2024-06-27

사모사채 인수
뉴테란대전제이차
8,500
8,500
2022-02-21~2024-06-27

전단채 인수
제이온트렌드
1,000
1,000
2022-05-25~2025-04-30

전단채 인수
카이로스제팔차
9,000
9,000
2021-11-25~2025-04-25

전단채 인수
이케이디제이차
3,000
9,000
2021-09-08~2023-08-28

전단채 인수
지에프민제팔차
7,500
7,500
2022-04-26~2023-08-28

전단채 인수
케이티비비전제오차
3,800
3,800
2021-07-29~2023-09-27

전단채 인수
케이엔안성제일차
3,000
3,000
2022-01-27~2024-02-29

전단채 인수
제이온퍼스트
4,000
4,000
2021-12-28~2023-10-29

전단채 인수
카이로스제십팔차
7,000
7,000
2022-07-04~2024-05-02

전단채 인수
더베스트제일차
7,000
300
2023-02-17~2026-02-17

전단채 인수
리미티리제삼차
6,000
6,000
2022-02-10~2024-09-11

전단채 인수
밝은다올제일차
5,000
5,000
2022-06-22~2025-02-24

전단채 인수
콘트라빈제일차
5,000
5,000
2022-05-27~2025-05-30

전단채 인수
에스엠영등포제일차
3,000
3,000
2021-05-28~2024-03-29

전단채 인수
인베스토리제칠차
4,000
4,000
2022-04-05~2023-08-11

전단채 인수
케이티비비전제칠차
4,800
4,800
2022-09-26~2023-11-27

전단채 인수
케이티비타이거제일차
8,000
8,000
2022-03-07~2024-09-11

전단채 인수
케이티비비전제이차
5,000
5,000
2021-04-06~2024-03-09

전단채 인수
뉴스테이트제이차
4,000
4,000
2021-10-12~2024-09-13

전단채 인수
카이로스제십사차
4,500
4,500
2022-03-16~2024-02-19

전단채 인수
뉴테란제사차
8,000
8,000
2022-05-02~2023-11-02

전단채 인수
가드디엘제사차
1,100
1,100
2022-06-17~2024-03-29

전단채 인수
퍼시픽네온제일차
14,000
14,000
2022-05-13~2023-08-16

전단채 인수
케이티비파이어레드제팔차
1,500
1,500
2021-12-28~2024-12-29

전단채 인수
다올라이트블루제이차
6,000
6,000
2022-03-17~2025-01-23

전단채 인수
디에이마운틴제일차
7,600
7,600
2022-05-23~2024-05-25

전단채 인수
디에이지축제일차
2,000
2,000
2022-09-26~2024-12-28

전단채 인수
이케이디제오차
2,000
2,000
2021-10-22~2024-02-26

전단채 인수
인베스토리제이차
5,000
5,000
2021-09-24~2023-11-02

전단채 인수
인베스토리제이차
1,000
1,000
2021-09-24~2023-11-02

전단채 인수
다올디제이제일차
6,000
6,000
2022-05-04~2025-01-06

전단채 인수
다올케이티비양양
4,000
4,000
2022-04-13~2023-10-20

전단채 인수
푸른다올제일차
10,000
10,000
2022-02-23~2025-08-28

전단채 인수
제이온지금
10,000
10,000
2021-10-26~2023-12-27

전단채 인수
제이온사하
4,000
4,000
2022-02-17~2024-12-18

전단채 인수
제이케이동두천
5,300
5,300
2022-06-02~2023-12-25

전단채 인수
카이로스제십칠차
5,400
5,400
2022-10-29~2023-08-06

전단채 인수
에스제이제일차
2,500
2,500
2022-04-25~2023-10-28

전단채 인수
에스제이제이차
3,500
3,500
2022-04-25~2023-10-28

전단채 인수
제이온광주
6,000
6,000
2021-06-29~2024-04-30

전단채 인수
가이아투자제삼차
10,500
10,500
2022-06-16~2025-12-20

전단채 인수
인베스토리제구차
10,000
10,000
2022-08-22~2025-05-23

전단채 인수
다올랩터제이차
8,000
8,000
2022-07-12~2025-07-22

전단채 인수
다올랩터제오차
6,000
6,000
2022-07-20~2026-08-26

전단채 인수
케이티비씨씨제일차
4,500
4,500
2021-12-29~2024-10-30

전단채 인수
케이티비플러스제육차
6,000
6,000
2022-06-22~2025-04-27

전단채 인수
케이티비더뉴제이차
6,300
6,300
2022-05-26~2025-11-03

전단채 인수
인베스토리제오차
1,500
1,500
2022-01-19~2024-01-22

전단채 인수
케이동천제일차
6,500
6,500
2022-02-03~2024-05-08

전단채 인수
케이티비플러스제사차
11,000
11,000
2022-09-06~2023-09-06

전단채 인수
케이티비플러스제삼차
8,000
8,000
2021-07-21~2025-01-26

전단채 인수
부금일물류퍼스트
3,000
3,000
2022-02-18~2025-02-18

전단채 인수
부금일물류세컨드
1,200
2,000
2022-02-18~2025-02-18

전단채 인수
마운틴모드제일차
1,600
1,600
2022-05-18~2024-03-20

전단채 인수
마운틴레이제일차
5,200
5,200
2022-05-18~2024-03-20

전단채 인수
더에스에프제구차
10,000
10,000
2022-07-21~2025-07-22

전단채 인수
케이티비비전제사차
10,000
10,000
2021-07-20~2024-04-22

전단채 인수
다올라이트블루제일차
400
400
2022-02-16~2023-08-17

수익증권 인수
글로벌랜드마크제일차
41,700
41,700
2021-11-29~2027-05-29

수익증권 인수
더베스트제일차
700
700
2023-02-17~2026-02-17

합계
424,089
423,339

상기와 같이 당사 우발채무 중 부동산 관련 약정이 높은 비중을 차지하고 있기 때문에 당사가 약정을 체결한 프로젝트의 성과가 부실하거나 정부의 부동산 관련 규제 정책의 지속적인 강화로 인하여 부동산 업황이 저하되는 경우, 또는 과거 글로벌 신용경색과 같이 예측하지 못한 경제상황 등이 발생할 경우 당사의 지속적인 리스크관리에도 불구하고 우발채무가 현실화 되어 손실 위험이 있을 수 있으니 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

[파생상품 규모 증가 관련 위험]

바.
당사는 2022년말 연결 재무제표에 파생상품자산 1,182억원, 파생상품부채 929억원을 기록하였으나 2023년 1분기말 연결 기준 파생상품 자산 및 파생상품부채가 각각 981억원 731억원으로 각각 17.0%, 21.3% 감소하였습니다. 파생상품자산 및 부채 규모가 축소되었지만 평가손익 및 평가손실 변동성은 높은수준을 유지하고 있습니다. 2022년의 경우 평가이익 992억원, 평가손실 799억원을 기록하였으며,
2023년 1분기의 경우 평가이익 366억원, 평가손실 504억원을 기록하고 있습니다. 이는 당사의 1분기 연결기준 영입수익(5,452억원) 및 영업비용(5,567)억원) 고려 시 수익에서 차지하는 비중이 상당히 크다고 볼 수 있습니다. 파생상품은 경제 상황에 따른 가변성이 큰 금융상품이기에 파생상품 규모가 감소한 상황이지만 평가손익 및 평가손실 관련 꾸준한 모니터링이 필요합니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 2022년말 연결 재무제표에 파생상품자산 1,182억원, 파생상품부채 929억원을 기록하였으나 2023년 1분기말 연결 기준 파생상품 자산 및 파생상품부채가 각각 981억원 731억원으로 각각 17.0%, 21.3% 감소하였습니다. 전반적으로 대부분 상품에서 규모가 감소하였으며 특히 총수익스왑의 경우 파생상품자산 기준 2022년말 616억원에서 2023년 1분기말 413억원으로 크게 감소하였습니다.① 2023년 1분기말

(단위: 백만원)

구분
미결제약정금액
자산
부채
평가이익
평가손실

파생상품 내역
주식 관련
주가지수선물 등
4,361
-
-
-
-

이자율 관련
이자율선물
9,439
-
-
-
-

이자율선도
474,306
10,999
477
28
5,752

이자율스왑
3,662,754
16,829
21,721
15,361
-

신용 관련
신용스왑
1,695,799
23,534
23,583
9,660
7,328

총수익스왑
891,138
41,376
10,150
-
27,341

통화 관련
통화선물
-
-
-
-
-

통화선도
277,569
914
833
914
957

통화스왑
932,170
6,548
18,478
9,996
8,376

신용위험 조정
신용위험평가조정액
-
(141)
(884)
215
286

거래일손익
거래일손익인식평가조정액
-
(1,925)
(1,220)
424
333

합계
7,947,536
98,134
73,138
36,598
50,373

출처 : 당사 2023년 1분기보고서주) 연결기준

② 2022년말

(단위: 백만원)

구분
미결제약정금액
자산
부채
평가이익
평가손실

파생상품 내역
주식 관련
주가지수선물 등
615
-
-
-
-

이자율 관련
이자율선물
129,519
-
-
-
-

이자율선도
460,240
16,408
163
15,596
163

이자율스왑
3,682,754
11,142
31,395
11,142
25,656

신용 관련
신용스왑
1,461,674
21,919
21,899
12,477
10,976

총수익스왑
888,587
61,617
3,049
48,039
3,549

통화 관련
통화선물
367
-
-
-
-

통화선도
258,502
133
15,880
124
15,879

통화스왑
652,339
9,207
22,758
9,207
22,051

신용위험 조정
신용위험평가조정액
-
(166)
(980)
853
248

거래일손익
거래일손익인식평가조정액
-
(2,101)
(1,307)
1,719
1,361

합계
7,534,597
118,159
92,857
99,157
79,883

출처 : 당사 2023년 1분기보고서주) 연결기준

파생상품자산 및 부채 규모가 축소되었지만 평가손익 및 평가손실 변동성은 높은수준을 유지하고 있습니다. 2022년의 경우 평가이익 992억원, 평가손실 799억원을 기록하였으며, 2023년 1분기의 경우 평가이익 366억원, 평가손실 504억원을 기록하고 있습니다. 이는 당사의 1분기 연결기준 영입수익(5,452억원) 및 영업비용(5,567)억원) 고려 시 수익에서 차지하는 비중이 상당히 크다고 볼 수 있습니다.파생상품은 경제 상황에 따른 가변성이 큰 금융상품이며, 국내외 경제 환경의 변화, 환율 및 이자율의 변동에 따라 당사의 재무상태 및 수익성에 큰 영향을 줄 수 있습니다. 파생상품자산 관련 평가이익 및 매매 손익 여부 관련 모니터링이 필요하며 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[보유 자산 구성 관련 위험]

사. 당사의
자산규모는 2023년 1분기 별도 기준 4조 4,979억원을 보이고 있으며, 그 중 당기손익-공정가치측정금융자산이 2조 6,869억원으로 59.7%의 가장 큰 비중을 차지하고 있으며, 당기손익-공정가치측정금융자산 중 채무증권(2조 5,371억원)의 비중은 약 94.4%를 기록하고 있습니다. 이에 따라
향후 세계 경제의 불확실성 증가 및 금리변동에 따른 크레딧 스프레드 확대로 자산 규모 및 손익에 변동이 발생할 수 있으므로 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

당사의 자산규모는 2023년 1분기 별도 기준 4조 4,979억원을 기록하였으며, 그 중 당기손익-공정가치측정금융자산이 2조 6,869억원으로 59.7%의 비중을 차지하고 있으며, 당기손익-공정가치측정금융자산 중 채무증권(2조 5,371억원)의 비중은 약 94.4%를 기록하고 있습니다. 당기손익-공정가치측정금융자산의 세부내역은 다음과 같습니다.

[다올투자증권(주) 당기손익-공정가치측정금융자산 구성 내역]

(단위 : 백만원 )

구분
2023년 1분기
2022년

지분상품:

원화주식
25,236
20,416

채무상품:

국공채
278,745
357,364

특수채
612,439
701,073

회사채
853,793
737,604

전자단기사채
259,791
298,933

기업어음증권
252,398
91,123

사모사채
100,462
112,264

출자금
10,858
10,858

투자자예탁금별도예치금(신탁)
88,900
93,100

집합투자증권
22,892
19,736

손해배상공동기금
5,041
5,316

양도성예금증서
9,845
9,695

기타
41,914
1,915

채무상품 소계
2,537,078
2,438,981

파생상품자산(*):

파생상품자산
126,696
146,807

신용위험평가조정
(141)
(166)

거래일손익인식평가조정액
(1,924)
(2,101)

파생상품 소계
124,631
144,540

합계
2,686,945
2,603,937

출처: 당사 2023년 1분기보고서(별도기준)

당기손익-공정가치측정금융자산의 가장 큰 비중을 차지하고 있는 채무증권 중 국채, 지방채 및 특수채를 제외한 회사채는 항상 신용위험에 노출되어 있으며 신용위험을 반영한 크레딧 스프레드의 변화로 보유 채권의 평가액이 변동됩니다. 회사채 금리는 아래의 산식으로 구분지어 볼 수 있습니다.

* 회사채 금리 = 무위험국채수익률 + 신용위험(Credit Spread)

회사채 금리가 국채수익률과 신용위험의 합으로 볼 수 있기 때문에 국채금리가 변동되지 않더라도 신용위험을 반영한 회사채 금리는 시장 상황 및 개별 기업 상황에 따라 변동될 수 있습니다. 또한 크레딧 스프레드는 사채권을 발행한 회사의 개별 신용위험을 반영하고 있을 뿐만 아니라 국가신용도 및 업황 등의 복합적인 변수들도 반영하고 있습니다. 따라서 이러한 변수들의 변동에 따라 채권평가액이 변동될 위험이 있습니다.일반적으로 금융시장 불안정, 국내 경기 하강 등의 위험이 발생할 경우 시장 전체적으로 크레딧 스프레드가 상승하게 됩니다. 2020년 초 코로나19의 전세계적 대유행 시기에도 시장안정화를 위해 기준금리를 인하하면서 국채금리는 하락하였지만, 크레딧 스프레드는 크게 상승한 바 있으며, 크레딧 스프레드가 확대됨에 따라 채권가격이 하락하면서 평가손실이 발생하였고, 또한 채권시장 특성 상 유동성에 제약이 발생하였습니다.2022년 국내외 기준금리가 가파르게 상승하며 회사채 금리 또한 함께 급등하였습니다. 이로 인해 채권운용 관련 손실이 확대되며 하반기 채권시장의 불확실성이 증가하였으나, 2023년으로 접어들며 시장 내 과도한 우려과 완화되면서 2022년 대비 다소 안정된 모습을 보이고 있습니다. 하지만 향후에도 인플레이션 지속에 따른 연준의 추가 금리인상 등 글로벌 불확실성 증가 및 국내 경기 부진 등의 영향으로 금융시장의 변화 가능성이 존재하는 가운데 이로 인한 신용위험의 방향성은 현재로서는 예측할 수 없습니다. 다만, 향후 신용위험이 상승할 경우 당사의 수익성 및 자산건전성이 저하될 가능성이 존재하오니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
[종속기업 및 출자주식 변동 관련 위험]

아.
당사는 2021년 주요 종속회사인 다올인베스트먼트(주)(구, 케이티비네트워크㈜) 지분 일부 매각 및 유상증자, 2021년 (주)유진저축은행 지분 획득, 2023년 다올인베스트먼트(주) 지분 전량 매각을 완료한 바 있습니다. 당사의
주요 종속회사였던 다올인베스트먼트(주)(구, 케이티비네트워크(주))는 2021년 12월 유상증자 및 코스닥 시장 내 기업 공개를 완료하여, 약 1,160억원의 자금 유입이 발생한 바 있습니다. 유상증자 이후 당사의 케이티비네트워크(주) 지분율은 52%가 되었습니다.
이후 2023년 3월, 당사는 유동성 확보 및 그룹 포트폴리오 재편을 목적으로 다올인베스트먼트(주)의 지분 전량(52%)을 (주)우리금융지주에 약 2,125억원에 매각했습니다.
한편, 당사는 2021년 11월 유진에스비홀딩스(주)의 지분(60.19%)을 약 2,003억원에 인수하고, 이후 합병법인인 (주)유진저축은행의 신주를 교부받아 지분(60.19%)을 취득하여 소매금융 사업에 진출한 바 있습니다. 또한, 당사는
2023년 1월 당사가 보유한 다올신용정보(주)의 지분 100%(보통주 870,000주)을 메이슨캐피탈(주), (주)리드캐피탈매니지먼트에 약 130억원에 매각하는 주식매매계약서를 체결하였습니다. 당사는 2023년 3월 말 기준 관계회사투자지분 금액이 3,492억원(별도 자기자본의 45.5% 수준)으로, 실질적으로 사업지주회사의 성격을 가지고 있습니다. 관리보수 중심의 수익원을 보유한 계열사로부터 발생한 배당금 수익이 당사의 별도 기준 영업실적을 보완하였으나, 주요 종속기업이었던 다올인베스트먼트(주) 지분 매각에 따라 향후 관련 수익 규모가 감소할 것으로 전망됩니다.
이처럼 종속기업 매각 및 인수에 따른 지분율 변동이 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있음을 투자자께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

당사는 2021년 주요 종속회사인 다올인베스트먼트(주)(구, 케이티비네트워크㈜) 지분 매각 및 유상증자, 2021년 (주)유진저축은행 지분 획득, 2023년 다올인베스트먼트(주) 지분 전량 매각을 완료한 바 있습니다. 향후에도 시장 상황에 대응하거나 사업 포트폴리오를 재편하기 위해 당사의 종속회사 지분에 변동이 발생할 수 있기에, 투자자께서는 이 점 유의하여 투자에 임하시기 바랍니다. 2023년 1분기 말 기준 당사의 연결대상 종속회사 현황은 다음과 같습니다.

[당사의 연결대상 종속기업의 현황]

(기준일: 2023년 03월 31일)

투자회사
피투자회사
업종
법인설립 및영업소재지
연결실체 내 기업이보유한 지분율(%)
사용재무제표일

당분기말
전기말

지배기업
다올인베스트먼트㈜(구, 케이티비네트워크㈜)(*8)
기타투자기관
대한민국
-
52.00
2023.03.31

다올자산운용㈜(구, 케이티비자산운용㈜)(*1)
집합투자업
대한민국
100.00
100.00
2023.03.31

케이티비프라이빗에쿼티㈜
기타 금융업
대한민국
100.00
100.00
2023.03.31

다올신용정보㈜(구, 케이티비신용정보㈜)(*9)
신용조사 및 추심대행업
대한민국
100.00
100.00
2023.03.31

㈜다올저축은행(구, 유진저축은행㈜)
저축은행업
대한민국
60.20
60.20
2023.03.31

다올프라이빗에쿼티㈜(구, 케이티비파트너스㈜)
기타 금융 투자업
대한민국
85.00
85.00
2023.03.31

Daol New York, LLC (구, KTB New York, LLC)
기타투자기관
미국
100.00
100.00
2023.03.31

KTBN14호 벤처투자조합(*2)(*4)
투자조합
대한민국
-
20.01
-

Daol (Thailand) PCL (구, KTBST Holding PCL)
지주회사
태국
60.49
60.49
2023.03.31

에스엠영등포제일차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

다올KTB G 시너지 일반사모투자신탁 제1호(*2)
집합투자기구
대한민국
22.22
22.22
2023.03.31

뉴테란월문㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

이케이디제이차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

인베스토리제이차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

카이로스제십차㈜(*5)
자산유동화기업
대한민국
-
-
-

케이티비비전제오차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

케이티비파이어레드제오차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

디엠수원크레도㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

제이온파주㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

뉴테란대전㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

케이티비파이어레드제육차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

케이티비파이어레드제팔차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

케이티비씨씨제일차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

케이엔아산제일차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

푸른다올제일차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

뉴테란대전제이차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

케이티비타이거제일차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

부금일물류퍼스트㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

부금일물류세컨드㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

제이온베이직㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

제이온월곶㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

인베스토리제칠차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

기네스제일차㈜(*5)
자산유동화기업
대한민국
-
-
-

케이티비타이거제이차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

다올라이트블루제오차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

가드디엘제사차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

디에이지축제일차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

인베스토리제십차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

BNK US밸류일반사모부동산투자3호
집합투자기구
대한민국
73.15
73.15
2023.03.31

다올인베스트먼트㈜
KTBN14호 벤처투자조합(*2)(*4)
투자조합
대한민국
-
19.95
-

Daol Ventures, Inc.(구, KTB Ventures, Inc)(*8)
투자자문
미국
-
100.00
2023.03.31

다올자산운용㈜
Daol (Thailand) PCL (구, KTBST Holding PCL)
지주회사
태국
9.40
9.40
2023.03.31

다올KTB글로벌EMP증권자투자신탁(*2)
집합투자기구
대한민국
99.96
99.97
2023.03.31

다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_자펀드(*2)
집합투자기구
대한민국
74.87
74.99
2023.03.31

다올KTB전단채증권투자신탁(*3)
집합투자기구
대한민국
36.26
35.80
2023.03.31

다올KTB G 시너지 일반사모투자신탁제1호(*2)
집합투자기구
대한민국
22.22
22.22
2023.03.31

다올KTB넥스트원안성물류센터일반사모부동산투자신탁제1호 제1종(*2)
집합투자기구
대한민국
37.74
37.74
2023.03.31

다올KTB글로벌구독경제EMP증권자투자신탁
집합투자기구
대한민국
73.58
75.55
2023.03.31

다올연금운용을위한OCIO증권자투자신탁(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
100.00
-

다올JP모건글로벌투자적격등급회사채증권자투자신탁(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
35.73
-

다올파운트1등TDF2040증권투자신탁
집합투자기구
대한민국
99.90
99.98
2023.03.31

Daol (Thailand) PCL (KTBST Holding PCL)
Daol Securities (Thailand) PCL (구, KTBST Securities PCL)
해외 증권중개업
태국
100.00
100.00
2023.03.31

Daol REIT Management (Thailand) Co., Ltd.(구, KTBST REIT Management Co., Ltd.)
기타금융투자업
태국
60.00
60.00
2023.03.31

Daol Investment Management Co., Ltd.(구, We Asset Management Co., Ltd.)
집합투자업
태국
49.90
49.90
2023.03.31

Daol Lend (Thailand) Co., Ltd. (구, KTBST Lend Co.,Ltd.)
대부업
태국
75.00
75.00
2023.03.31

다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_자펀드
다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_모펀드
집합투자기구
대한민국
84.11
84.11
2023.03.31

BNK US밸류일반사모부동산투자신탁3호
1000 HARBOR BOULEVARD INVESTOR REIT LLC
부동산업
미국
53.97
53.97
2023.03.31

1000 HARBOR BOULEVARDINVESTOR REIT LLC
1000 harbor JV LLC
부동산업
미국
95.00
95.00
2023.03.31

1000 harbor JV LLC
1000 harbor Owner LLC
부동산업
미국
100.00
100.00
2023.03.31

부금일물류퍼스트㈜
케이비이천로지스틱스 제5호(*7)
부동산업
대한민국
45.40
45.40
2023.03.31

부금일물류세컨드㈜
케이비이천로지스틱스 제5호(*7)
부동산업
대한민국
45.40
45.40
2023.03.31

Daol Investment Management Co., Ltd.
Daol Digital Partner Co., Ltd.
디지털자산중개업
태국
100.00
100.00
2023.03.31

(자료: 당사 2023년 1분기 분기보고서)(*1) 지분율에는 보통주 및 우선주가 합산 되어 있습니다.(*2) 투자조합 및 집합투자증권에 대하여 피투자회사의 성과에 대한 변동이익에 유의적으로 노출되어 있고 성과를 결정하는 힘을 통해 변동이익에 영향을 미치므로 종속기업으로 분류하였습니다.(*3) 자산유동화를 위한 구조화기업 내지 투자신탁으로 소유지분율이 과반수 미만이나 연결실체가 해당 기업에 대한 실질적인 힘과 단순한 자산관리자의 수준이 아닌 변동이익에 노출되어 있으므로 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다.(*4) 당분기 중 환매 등으로 연결범위에서 제외 되었습니다.(*5) 당분기 중 확약종료로 인하여 연결실체의 지배력이 상실되어 연결범위에서 제외되었습니다.(*6) 당분기 중 지분율 감소로 지배력이 상실되어 연결범위에서 제외되었습니다.(*7) 연결실체는 우선주를 보유하고 있으며, 지분율은 비지배지분이 보유한 보통주 지분을 고려한 지분율입니다.(*8) 당분기 중 지배기업이 보유한 다올인베스트먼트㈜와 종속기업을 매각하였습니다.(*9) 전기말 현재 매각예정처분자산집단으로 분류하였습니다.

당사는 2021년 종속회사인 다올인베스트먼트(주)(구, 케이티비네트워크(주))의 기업 공개를 추진하였습니다. IPO 활성화를 위해, 당사는 2021년 6월 다올인베스트먼트(주)의 프리 IPO(상장 전 지분투자)를 통해 총발행 주식 8,000만주 중 35%(2,800만주)를 총 1,540억원에 처분하기로 결정하였음을 공시했습니다. 처분 이후 당사는 다올인베스트먼트(주)의 지분 65%(5,200만주)를 보유하게 되었습니다.

[타법인 주식 및 출자증권 처분결정]

1. 발행회사
회사명
케이티비네트워크(주)

국적
대한민국
대표자
신진호, 김창규

자본금(원)
40,000,000,000
회사와 관계
자회사

발행주식총수(주)
80,000,000
주요사업
창업투자금융, 벤처기업투자 등

2. 처분내역
처분주식수(주)
28,000,000

처분금액(원)
154,000,000,000

자기자본(원)
589,329,688,654

자기자본대비(%)
26.1

대규모법인여부
해당

3. 처분후 소유주식수 및 지분비율
소유주식수(주)
52,000,000

지분비율(%)
65.0

4. 처분목적
자회사 IPO 활성화를 위해 투자자의 상장전 지분투자 유도

5. 처분예정일자
2021-06-28

6. 이사회결의일(결정일)
2021-06-25

-사외이사 참석여부
참석(명)
5

불참(명)
-

-감사(사외이사가 아닌 감사위원)참석여부
참석

7. 공정거래위원회 신고대상 여부
미해당

8. 풋옵션 등 계약의 체결여부
예

-계약내용
거래종결일로부터 2년내 IPO 무산시, Put Option 행사

9. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

- 본 건은 당사의 100% 자회사인 케이티비네트워크(주)의 IPO(기업공개) 전, 당사가 보유하고 있는 케이티비네트워크(주) 지분 일부(35%)를 매각하는 건임- 상기 2. 처분내역의 처분금액은 매각 진행과정에서 변경될 수 있으며, 변경될 경우 정정 공시할 예정임- 상기 2. 처분내역의 자기자본은 당사의 2020년말 연결 재무제표 기준임- 상기 5. 처분예정일자는 투자자의 최초 주식매매계약 체결일이며, 7월 중 거래 종결 예정임- 본 건 세부사항 및 후속절차 등은 대표이사에게 위임함- 하기 발행회사의 요약재무상황은 케이티비네트워크(주)의 당해년도(2020.12), 전년도(2019.12), 전전년도(2018.12) 기준으로 작성됨

※ 관련공시
2021-02-16 기타 경영사항(자율공시)(종속회사의 주요경영사항)

(출처: 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr/), 2021.06.25)

2021년 11월, 당사는 종속회사인 다올인베스트먼트(주)(구, 케이티비네트워크(주))의 유상증자 결정 사실을 최초 공시했습니다. 해당 유상증자 결과, 동사는 보통주식 20,000,000주를 신규로 발행하였으며, 2021년 12월 16일자로 코스닥 증권시장에 상장함에 따라 1,160억원의 자금 유입이 발생했습니다.

[유상증자결정(종속회사의 주요경영사항)]

종속회사인
케이티비네트워크(주)
의 주요경영사항 신고

1. 신주의 종류와 수
보통주식(주)
20,000,000

종류주식(주)
0

2. 1주당 액면가액(원)
500

3. 증자전 발행주식총수(주)
보통주식(주)
80,000,000

종류주식(주)
0

4. 자금조달의 목적
시설자금(원)
0

영업양수자금(원)
0

운영자금(원)
0

채무상환자금(원)
0

타법인 증권 취득자금(원)
0

기타자금(원)
116,000,000,000

5. 증자방식
일반공모증자

[일반공모증자의 경우]

6. 신주 발행가액
보통주식(원)
5,800

종류주식(원)
-

7. 기준주가에 대한 할인율 또는 할증율 (%)
-

8. 우리사주조합원 우선배정비율 (%)
-

9. 청약예정일
우리사주조합
시작일
-

종료일
-

일반공모
시작일
2021-12-06

종료일
2021-12-07

10. 납입일
2021-12-09

11. 신주의 배당기산일
2021-01-01

12. 신주권교부예정일
-

13. 대표주관회사(직접공모가 아닌 경우)
한국투자증권(주)

14. 이사회결의일(결정일)
2021-11-02

- 사외이사 참석여부
참석(명)
1

불참(명)
0

- 감사(사외이사가 아닌 감사위원)참석 여부
참석

15. 증권신고서 제출대상 여부
예

16. 제출을 면제받은 경우 그 사유
-

17. 공정거래위원회 신고대상 여부
아니오

18. 기타 투자판단과 관련한 중요사항
- 본 공시는 당사의 주요 종속회사인 케이티비네트워크(주)의 코스닥 시장 상장을 위한 신주발행 관련 후속 공시입니다.- 상기 4. 자금 조달 금액과 6.신주 발행가액 등은 케이티비네트워크(주)가 제출한 [발행조건확정]증권신고서('21.12.2)의 주당 확정공모가액을 기준으로 작성하였습니다. *공모확정총액 :1,160억원 *주당공모가액 :5,800원※ 투자자 안내 ※- 상세한 공모 절차 및 투자위험요소는 케이티비네트워크(주)가 제출한 [발행조건확정]증권신고서('21.12.2)를 참고하여 주시기 바랍니다.- 상기 기재 내용은 향후 진행절차 및 관계법령 등에 따라 변경될 수 있습니다.- 하기 종속회사에 관한 사항 관련 자산 총액은 2020년말 기준입니다.

※ 관련공시
2021-11-05 유상증자결정(종속회사의 주요경영사항)

(출처: 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr/), 2021.12.02)

당사는 2010년대 이후, 저금리 기조로 인한 부동산 및 주식 시장 호황 속에서 적극적인 부동산 금융 확대를 통해 성장해 왔습니다. IB 부문은 2016년 이후 인력을 충원하며 부동산금융 자문/주선, 대체투자 등 영업 규모와 수익이 증가하였으며, 2019년에 장내파생상품 인가를 취득한 이후 부동산금융 매입확약 제공 등 채무보증 관련 영업이 빠르게 확대되었습니다. 하지만 2022년 하반기 급격한 금리 상승과 본격적인 부동산금융 시장 침체로 인해 당사의 주요 사업 기반이 위축되었습니다. 특히, 당사는 부동산금융취급시 중·후순위성 본PF, 브릿지론 참여가 많았고, 유형별로는 오피스텔 등 비아파트 비중이 높아 부동산 경기에 대한 민감도가 높습니다. 당사의 부동산금융 상당 부분이 2023년 이내 만기가 도래할 예정으로, 브릿지론 연장 및 본PF 전환, 본PF의 분양 성과 등에 따라 건전성이 저하되거나 손실이 발생할 위험이 있습니다.따라서, 당사는 상기된 위험에 대비할 수 있는 유동성을 갖추고 사업 포트폴리오를 재편하기 위해 2023년 3월 다올인베스트먼트(주)의 지분 전량(52%)을 (주)우리금융지주에 약 2,125억원에 매각했습니다. 매각에 따라 2022년 기준 78억원이었던 다올인베스트먼트(주)로부터의 배당수익은 더이상 발생하지 않겠으나, 당사의 별도 기준 자본규모가 증가하면서 부동산금융 건전성 저하에 대비한 충당금 적립 여력이 일정 부분 제고되었습니다. 또한 우발부채 대비 자본완충력이 제고되고 건전성 저하에 따른 충당금 적립 여력도 커질 것으로 예상됩니다.

[타법인 주식 및 출자증권 처분결정 공시

1. 발행회사
회사명
다올인베스트먼트(주)

국적
대한민국
대표자
신진호, 김창규

자본금(원)
50,000,000,000
회사와 관계
자회사

발행주식총수(주)
100,000,000
주요사업
기타 금융업

2. 처분내역
처분주식수(주)
52,000,000

처분금액(원)
212,490,200,000

자기자본(원)
967,675,656,920

자기자본대비(%)
21.96

대규모법인여부
해당

3. 처분후 소유주식수 및 지분비율
소유주식수(주)
0

지분비율(%)
0

4. 처분목적
그룹 포트폴리오 사업재편

5. 처분예정일자
2023-02-27

6. 이사회결의일(결정일)
2023-02-27

-사외이사 참석여부
참석(명)
4

불참(명)
1

-감사(사외이사가 아닌 감사위원)참석여부
참석

7. 공정거래위원회 신고대상 여부
미해당

8. 풋옵션 등 계약의 체결여부
아니오

-계약내용
-

9. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

- 본 건은 당사가 보유하고 있는 다올인베스트먼트(주) 지분 전량(52%)를 매각하는 건임- 상기1. 발행회사의 자본금은 최근 사업년도말(2021년말) 재무제표 기준임- 상기2. 처분내역의 자기자본은 당사의 최근 사업년도말(2021년말) 연결 재무제표 기준임- 상기5. 처분예정일자는 주식매매계약 체결일임- 하기 발행회사의 요약 재무상황은 다올인베스트먼트(주)의 2021.12(당해년도), 2020.12(전년도), 2019.12(전전년도) 기준임※ 투자자 유의사항 - 본 공시내용은 향후 진행상황에 따라 변동될 수 있으며, 변동사항이 발생할 경우 재공시할 예정입니다.

※ 관련공시
2023-01-17 투자판단 관련 주요경영사항

(출처: 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr/), 2023.02.27)

한편, 당사는 2021년 11월 유진에스비홀딩스(주)의 지분(60.19%)을 약 2,003억원에 인수하고, 이후 합병법인인 (주)유진저축은행의 신주를 교부받아 지분(60.19%)을 취득했습니다. 해당 인수를 통해 당사는 기존 사업 영역이었던 증권, 자산운용, 프라이빗에쿼티(PE) 등에 더해 소매금융까지 사업 영역을 확대했습니다. 피인수된 (주)유진저축은행의 주 수익원은 대출금이자, 예치금이자, 유가증권이자 등의 이자수익입니다. 2021년 말 기준 (주)유진저축은행의 총자산은 3조6,328억원으로 전년보다 21.73%가량 올랐으며, 당기순이익은 매년 500억원 가량을 창출하며 업계 7위 자리를 지켰습니다.해당 인수에 따라 당사의 사업 다변화 및 배당수익 창출이 기대되지만, 저축은행의 사업 특성상 금리 인상 등으로 인해 취약 차주의 상환 여건이 악화되고 대출의 연체율이 증가할 수 있습니다. 만약 종속회사의 실적 저하가 발생할 경우, 당사의 연결기준 영업수익성에 부정적으로 작용할 수 있습니다. 또한, 종속회사의 재무 부담이 확대되는 경우 당사의 연결기준 재무안정성이 악화될 수 있으며 향후 신용도에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

[타법인 주식 및 출자증권 취득결정]

1. 발행회사
회사명
유진에스비홀딩스(주)

국적
대한민국
대표자
오주성

자본금(원)
215,500,000,000
회사와 관계
-

발행주식총수(주)
43,100,000
주요사업
기타 금융투자업

2. 취득내역
취득주식수(주)
25,943,921

취득금액(원)
200,328,000,001

자기자본(원)
589,329,688,654

자기자본대비(%)
34.0

대규모법인여부
해당

3. 취득후 소유주식수 및 지분비율
소유주식수(주)
25,943,921

지분비율(%)
60.19

4. 취득방법
현금 취득

5. 취득목적
(주)유진저축은행 지분 투자를 위해 대주주인 유진에스비홀딩스(주)의 지분 취득

6. 취득예정일자
2021-11-25

7. 자산양수의 주요사항보고서 제출대상 여부
아니오

-최근 사업연도말 자산총액(원)
4,356,250,899,286
취득가액/자산총액(%)
4.6

8. 우회상장 해당 여부
아니오

-향후 6월이내 제3자배정 증자 등 계획
해당없음

9. 발행회사(타법인)의 우회상장 요건 충족여부
해당없음

10. 이사회결의일(결정일)
2021-07-06

-사외이사 참석여부
참석(명)
5

불참(명)
0

-감사(사외이사가 아닌 감사위원)참석여부
참석

11. 공정거래위원회 신고대상 여부
미해당

12. 풋옵션 등 계약 체결여부
아니오

-계약내용
-

13. 기타 투자판단과 관련한 중요사항
※ 투자자 유의사항본 공시는, 본 건과 관련하여 금융위 출자 승인을 득함에 따른 매매계약을 이행하는 공시로, 기 공시('21. 9. 29)한 당사의 지분 취득금액 및 지분율 등을 확정하여 공시하는 건임- 본 건은 당사가 (주)유진저축은행의 지분투자를 위해 유진제사호헤라클레스사모투자합자회사가 보유하고 있는 유진에스비홀딩스(주)의 지분 전부(86.08%)와 유진기업이 보유하고 있는 유진에스비홀딩스(주)의 지분 일부(4.02%)를 취득하는 건이며, 거래종결일 현재 매수에 대한 권리 일부(29.91%) 는 승계매수인들이 인수함에 따라, 당사의 최종 취득금액은 200,328,000,001원이며, 지분율은 60.19%임- 상기 1. 발행회사의 자본금 및 발행주식총수는 이사회결의일 현재 기준임(발행주식총수 중 37,100,000주는 전환상환우선주식이며, 6,000,000주는 보통주식임. 이 중 전환상환우선주식 24,210,821주와 보통주식 1,733,100주를 당사가 취득하는 것임)- 상기 2. 취득내역의 자기자본은 당사의 2020년말 연결 재무제표 기준임- 상기 6. 취득예정일자는 매매대금 지급일임- 하기 발행회사의 요약재무상황은 유진에스비홀딩스(주)의 당해년도 (2020.12), 전년도(2019.12), 전전년도(2018.12) 기준으로 작성됨

※관련공시
2021-09-29 타법인주식및출자증권취득결정

(출처: 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr/), 2021.11.25)

2023년 1월, 당사는 당사가 보유하고 있는 다올신용정보(주)의 지분 100%를 메이슨캐피탈(주), (주)리드캐피탈매니지먼트에 약 130억원에 매각하는 주식매매계약서를 체결한 바 있습니다. 처분예정일자는 미정이며, 신용정보법상 인수자의 대주주변경 승인 및 금융산업구조개선법상 출자 승인 완료 후 거래 종결될 예정입니다. 해당 매각을 통해 당사는 불투명한 금융시장에 선제적으로 대응하여 유동성을 확보할 예정입니다.

[타법인 주식 및 출자증권 처분결정 공시(자율공시)

1. 발행회사
회사명
다올신용정보(주)

국적
대한민국
대표자
박재표

자본금(원)
4,350,000,000
회사와 관계
계열회사

발행주식총수(주)
870,000
주요사업
신용조사 및 추심 대행업

2. 처분내역
처분주식수(주)
870,000

처분금액(원)
13,016,070,000

자기자본(원)
967,675,656,920

자기자본대비(%)
1.35

대규모법인여부
해당

3. 처분후 소유주식수 및 지분비율
소유주식수(주)
-

지분비율(%)
-

4. 처분목적
그룹 포트폴리오 사업재편

5. 처분예정일자
-

6. 이사회결의일(결정일)
2023-01-04

- 사외이사 참석여부
참석(명)
-

불참(명)
-

- 감사(사외이사가 아닌 감사위원)참석여부
-

7. 풋옵션 등 계약의 체결여부
아니오

- 계약내용
-

8. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

- 상기1. 발행회사의 '자본금'은 발행회사의 최근 사업년도말(2021년말) 재무제표 기준입니다.- 상기2. 처분내역의 '자기자본'은 당사의 최근 사업년도말(2021년말) 연결재무제표 기준입니다.- 상기5. '처분예정일자'는 미정이며, 신용정보법상 인수자의 대주주변경 승인 및 금융산업구조개선법상 출자 승인 완료 후, 거래 종결될 예정입니다.- 상기6. '이사회결의일(결정일)'은 주식매매계약 체결일입니다.- 하기 '발행회사의 요약 재무상황'은 다올신용정보(주)의 감사보고서 재무제표 기준이며 당해년도는 2021년, 전년도는 2020년, 전전년도는 2019년 기준으로 기재하였습니다.

※ 관련공시
-

(출처: 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr/), 2023.01.05)

당사는 2023년 3월 말 관계회사투자지분 금액이 3,492억원(별도 자기자본의 45.5% 수준)으로, 실질적으로 사업지주회사의 성격을 가지고 있습니다. 당사가 지분을 보유한 피투자회사의 수익성이 악화될 경우 당사의 수익성에도 부정적인 영향을 미치게 됩니다. 또한, 당사의 출자법인의 효율적인 경영관리가 이루어지지 않거나 사업 및 회사에 위험이 발생할 경우 당사의 전반적인 경영 여건에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 따라서 투자자께서는 위와 같은 위험에 대하여 충분히 숙지하시고 투자를 진행하시기 바랍니다.

[소송 및 제재 관련 위험]

자.
증권신고서 제출 전일 기준 현재 당사가 피고로 계류중인 소송사건은 손해배상청구소송 등 12건이며 총 소송가액은 약 1,753억원입니다. 이는 2023년 1분기말 연결기준 당사 총자산(약 9조 4,866억원)의 1.8%에 해당하는 금액으로 회사의 경영진은 상기의 소송결과가 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 판단하고 있습니다. 하지만 소송들의 최종결과는 예측할 수 없으며 이로 인한 자원의 유출금액 및 시기 또한 불확실합니다. 또한, 각종 법령 위반으로 제재 조치, 과태료 부과 등이 증가할 경우 이로 인한 손실이 증가할 수 있으며, 당사의 이미지 실추와 내부통제 강화와 제재조치로 인하여 영업활동에 제한이 발생하는 등 부정적인 영향을 미칠 수도 있습니다.

증권신고서 제출일 전일 기준 당사가 계류중인 소송사건 중 당사가 피고로 계류중인 소송사건은 손해배상청구소송 등 12건이며 총 소송가액은 약 1,753억원입니다. 이는 2023년 1분기말 연결기준 당사 총자산(약 9조 4,866억원)의 1.8%에 해당하는 금액으로 회사의 경영진은 상기의 소송결과가 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 판단하고 있습니다. 하지만 소송들의 최종결과는 예측할 수 없으며 이로 인한 자원의 유출금액 및 시기 또한 불확실합니다.

[피고로 계류중인 주요 소송사건]

(기준일 : 2023년 07월 24일)
(단위 : 백만원)

순번
원고
피고
소송의 내용
소송금액
진행사항

1
효성중공업 주식회사
연결실체 외 2개사
원고는 당사의 임무 위배 행위로 인하여 손해를 입었다며 약 2,778억원 중 일부 청구로 120억원의 배상을 청구함
12,000
3심 진행중

원고는 피고들에 대하여 일부청구인 위 전소의 잔부 중 일부인 청구취지 기재 원금 및 지연손해금의 지급을 구하기 위하여 소를 제기함
140,000
1심 진행중

2
베스트 레드 유한회사 외 5개사
연결실체 외 2개사
원고들의 업무수탁자 및 자산관리자인 당사가 그 의무를 해태하여 원고들에게 손해를 입혔음을 이유로 손해배상을 청구함
11,200
3심 진행중

3
하나증권 (구.하나금융투자)
다올자산운용㈜
판매사의 손해배상 청구
8,390
1심 진행중

4
개인
(주)다올저축은행 외 5
배당이의
1,175
1심 진행중

5
국민은행
다올자산운용㈜
수탁사의 손해배상 청구 상고심
1,017
3심 진행중

6
개인
연결실체
원고는 당사의 반대매매에 따른 주식들의 현재가치와 처분가격의 차액을 손해배상을 청구함
641
1심 진행중

7
개인
연결실체
당사와 금융자문계약을 체결한 원고가 당사는 PF관련 주선 업무 등을 수행한 사실이 없음에도 금융주선수수료를 수취하였다고 주장하며 부당이득금 반환을 청구함
625
1심 진행중

8
개인
(주)다올저축은행 외 3
채무부존재
69
1심 진행중

9
개인
(주)다올저축은행 외 8
채무부존재
61
1심 진행중

10
개인
(주)다올저축은행
부당이득금반환
50
1심 진행중

11
개인
(주)다올저축은행
채무부존재
44
2심 진행중

합계
175,272
-

출처 : 당사 제시

당사가 계류중인 소송사건 중 가장 큰 소송금액(1,400억원)을 차지하는 소송사건의 상세 내역은 아래와 같습니다.

[소송등의제기ㆍ신청(일정금액 이상의 청구)]

1. 사건의 명칭
손해배상(기)
사건번호
2022 가합 553238

2. 원고(신청인)
효성중공업 주식회사

3. 청구내용
- 피고 : NH투자증권(주), 교보증권(주), 다올투자증권(주)- 청구취지1. 피고들은 공동하여 원고에게 금 140,000,000,000원 및 이에 대하여 2018.2.1부터 이 사건 소장 부본 송달일까지는 연 5%의, 그 다음날부터 다 갚는 날까지 연12%의 각 비율에 의한 금원을 지급하라.2. 소송비용은 피고들이 각자 부담한다.3. 제1항은 가집행할 수 있다.

4. 청구금액
청구금액(원)
140,000,000,000

자기자본(원)
967,675,656,920

자기자본대비(%)
14.47

대규모법인여부
해당

5. 관할법원
서울중앙법원

6. 향후대책
당사는 법적 절차에 따라 적극적으로 대응할 예정임

7. 제기ㆍ신청일자
2022-10-05

8. 확인일자
2022-10-31

9. 기타 투자판단과 관련한 중요사항
- 본 건은 원고가 피고 3개 증권사(NH투자증권, 교보증권, 다올투자증권)를 대상으로 일부 청구 소송(이하 "기존 소송"이라고 함. 당사는 2022.7.18 2심 승소 공시함) 제기한 사건의 잔부 손해금액 배상금 지급을 구하는 내용임.- 기존 소송의 2심 판결은 원고 손해액을 약 558억으로 판단하였음.- 기존 소송의 2심 판결은 NH투자증권만 원고 손해액의 50%를 배상하도록 판결함.(교보증권, 다올투자증권은 승소)- 기존 소송은 원고 및 피고 NH투자증권 상고로 대법원 계류중임.- 상기4. 자기자본은 최근 사업연도말(2021.12.31) 기준 연결 자기자본임.- 상기8. 확인일자는 당사가 원고의 소장을 확인한 일자임.※ 참고- 본 건은 당사가 2심 승소한 기존 소송건의 당사자 및 사실 관계가 실질적으로 동일한 건임. 따라서, 본 소송의 결론은 기존 소송의 판결을 따를 가능성이 높으며, 당사는 이에 적극적으로 대응할 예정임.

※관련공시
2022-07-18 소송등의판결ㆍ결정(일정금액 이상의 청구)

본 소송 건은 당사가 2022년 7월 18일 2심 승소한 기존 소송건의 당사자 및 사실 관계가 실질적으로 동일한 건입니다. 현재 기존 소송건은 3심 진행 중에 있지만 3심과 본 소송건 모두 기존 소송의 판결을 따를 가능성이 높으며, 당사 또한 이에 적극적으로 대응할 예정입니다.또한, 증권신고서 제출일 전일 기준 현재 당사가 금융당국 등으로부터 받은 제재현황은 아래와 같습니다.

[회사 제재현황]

(기준일 : 2023년 07월 24일)

일자
제재기관
대상자
처벌 또는조치내용
횡령ㆍ배임금액
사유 및 근거법령
이행현황
재발방지 대책

2018.01.18 ~ 2018.01.19
금융감독원
다올투자증권
기관주의
-
사유 : 증권의 발행인 등에 대한 인수증권 재매도약정 금지위반근거법령 : 자본시장법 제71조 제1호, 동법 시행령 제68조 제5항 제4호 나목
기한내자진 납부(20% 감경)
- 불건전영업에 대한 내부통제관리 및 모니터링 강화- 준법예방교육 실시

금융위원회
다올투자증권
과태료50백만원
-

2018.02.21
한국거래소
다올투자증권
회원경고
-
사유 : 허수성 주문의 수탁근거법령 : 시장감시규정 제21조, 제22조 제1항 및 동 규정 시행세칙 제14조 제1항 제4호
-
- 불공정거래 동일계산주체 모니터링 관련 전산개발 및 조치 강화

출처 : 당사 제시

[임직원(이사, 집행임원 및 중요한 직원) 제재현황]

(기준일 : 2023년 07월 24일)

일자
제재기관
대상자
처벌 또는 조치내용
횡령ㆍ배임금액
사유 및 근거법령
이행현황
재발방지 대책

2018.01.19
금융감독원
前 상무 3년 11개월
퇴직자위법ㆍ부당사항(주의상당1명)
-
사유 : 증권의 발행인 등에 대한 인수증권 재매도약정 금지 위반근거법령 : 자본시장법 제71조 제7호, 동법시행령 제68조 제5항 제4호
관련자징계
- 불건전영업행위 금지사항에 대한 준법교육 실시

前 이사대우 2년 10개월
퇴직자위법ㆍ부당사항 (견책상당1명)
-
상동
상동
상동

2018.02.21
한국거래소
이사대우 8년 3개월
회원처리사항(경징계,2명)
-
사유 : 불공정거래 모니터링 담당자 및 감독자로서 허수성 주문의 수탁 방지미비근거법령 : 시장감시규정 제21조, 제23조 및 동 규정 시행세칙 제16조 제2항, 제19조 제1항
주의조치
- 불공정거래 동일계산주체 모니터링 관련 전산개발 및 조치 강화- 업무 담당자 관련 규정 숙지 및 업무 절차 준수

대리 8년 4개월

2019.11.05
금융감독원
前 이사대우 2년 10개월
퇴직자위법ㆍ부당사항
-
사유: 투자중개업자의 투자일임 운용제한 위반근거법령 : 자본시장법 제7조 제4항, 제71조 제 6호, 동법시행령 제7조 제3항
조치요구대로 징계
- 불건전영업에 대한 내부통제관리 및 모니터링 강화- 준법예방교육 실시

前 부장 4년 5개월
(정직 6월 상당 1명)

前 차장 4년 5개월
퇴직자위법·부당사항(정직 3월 상당 2명)

前 과장 4년 8개월
퇴직자위법ㆍ부당사항
-
사유 : 주문기록 유지의무 위반근거법령 : 자본시장법 제60조 제1항, 동법 시행령 제62조 제1항
관련자 징계(자율처리사항)
-주문기록 유지의무 위반 방지의 일환으로 주문확인내역 전산시스템 구축

前 과장 5년 3개월
(견책 상당 2명)

출처 : 당사 제시

당사는 기업고객에서부터 개인고객까지 다양한 고객층을 보유하고 있기 때문에 타 산업에 비하여 소송에 연루될 가능성이 높습니다. 당사는 제재 받은 사실이 있으나, 당사의 현금 및 현금성 자산 규모를 고려했을 때 동과태료가 미치는 영향은 미미한 것으로 파악됩니다. 그러나, 각종 법령 위반으로 제재 조치, 과태료 부과 등이 증가할 경우 이로 인한 손실이 증가할 수 있으며, 당사의 이미지 실추와 내부통제 강화와 제재조치로 인하여 영업활동에 제한이 발생하는 등 부정적인 영향을 미칠 수도 있습니다.

[재무제표 작성 기준의 변경에 따른 위험]

차.
2018년부터 국제회계기준이 발생손실모형(IAS39)에서 예상손실모형(IFRS9)으로 변경되었으며 당사는 2018년 1분기 재무제표부터 이를 적용하였습니다. 새로 적용되는 회계기준의 주요 특징은 금융자산 분류기준 변경과 대손충당금 적립기준 강화로서 투자자께서는 새로운 기준서가 당사의 재무제표에 미치는 영향을 검토하실 필요가 있습니다. 또한, 기업회계기준서 상 경과규정에 따라 비교표시 되는 과거 재무제표는 재작성되지 않았습니다.
새로운 기준서가 당사 재무제표에 미치는 영향은 크지 않을 것으로 판단되나 계정명, 분류기준 등이 달라 현재 재무제표와 과거 재무제표의 직접적으로 비교는 어려운 상황입니다. 뿐만 아니라 기대손실모형 적용에 따른 충당부채가 증가하거나, 금융자산 및 금융부채의 계정 변경으로 인하여 당사의 손익 변동을 초래할 수 있습니다. 이러한 점을 투자자께서는 유의하시어 투자에 임하여주시기 바랍니다.

2018년부터 국제회계기준이 발생손실모형(IAS39)에서 예상손실모형(IFRS9)으로 변경되었으며 당사는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하고 있습니다. 새로 적용되는 회계기준의 주요 특징은 금융자산 분류기준 변경과 대손충당금 적립기준 강화로서 투자자께서는 새로운 기준서가 당사의 재무제표에 미치는 영향을 검토하실 필요가 있습니다.(1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'(제정)기업회계기준서 제1109호는 과거 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측 정'을 대체합니다. 당사는 동 기준서를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용하였습니다.새로운 기업회계기준서 제1109호는 소급 적용함이 원칙이나, 금융상품의 분류측정, 손상의 경우 비교정보 재작성을 면제하는 등 일부 예외조항을 두고, 위험회피회계의 경우 옵션의 시간가치 회계처리 등 일부 예외조항을 제외하고는 전진적으로 적용합니다.기업회계기준서 제1109호의 주요 특징으로 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거한 금융자산의 분류와 측정, 기대신용손실에 기초한 금융상품의 손상모형, 위험회피회계 적용조건을 충족하는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 확대 또는 위험회피효과 평가방법의 변경 등을 들 수 있습니다.(2) 금융자산의 분류 및 측정기업회계기준서 제1109호를 적용할 경우 연결기업은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거하여 다음 표와 같이 금융자산을 후속적으로 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치, 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류하고, 복합계약이 금융자산을 주계약으로 포함하는 경우에는 내재파생상품을 분리하지 않고 해당 복합계약 전체를 기준으로 금융자산을 분류합니다.

사업모형

계약상 현금흐름 특성

원금과 이자만으로 구성

그 외의 경우

계약상 현금흐름 수취 목적

상각후원가 측정(주1)

당기손익-공정가치 측정(주2)

계약상 현금흐름 수취 및 매도 목적

기타포괄손익-공정가치 측정(주1)

매도 목적, 기타

당기손익-공정가치 측정

(주1) 회계불일치를 제거하거나 감소시키기 위하여 당기손익-공정가치 측정 항목으로지정할 수 있음(취소 불가).

(주2) 단기매매 목적이 아닌 지분증권의 경우 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로지정할 수 있음(취소 불가).

기업회계기준서 제1109호에서 금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치측정 대상으로 분류하기 위한 요건이 기업회계기준서 제1039호의 요건보다 엄격하므로, 기업회계기준서 제1109호 도입 시 당기손익-공정가치 측정 대상 금융자산의 비중이 증가하여 당기손익의 변동성이 확대될 수 있습니다.

[금융자산 분류기준 변경 전·후 비교]

금융자산 분류기준 변경 전후 비교.jpg
금융자산 분류기준 변경 전후 비교

주) SPPII(Soley Payments of Principal and Interest) : 원금과 이자로만 구성되는지 여부

출처 : 금융감독원 보도자료 'IFRS 금융상품 신기준서의 금융회사 영향 및 시사점'

(3) 금융부채의 분류 및 측정

기업회계기준서 제1109호에 따라 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정한 금융부채의 공정가치 변동 중 해당 금융부채의 신용위험 변동으로 인한 부분은 당기손익이 아닌 기타포괄손익으로 표시하고, 동 기타포괄손익은 후속적으로 당기손익으로 재순환하지 않습니다. 다만, 금융부채의 신용위험 변동에 따른 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 인식하면 회계불일치가 발생하거나 확대될 경우에는 해당 공정가치 변동을 당기손익으로 인식합니다.

기업회계기준서 제1039호에서 모두 당기손익으로 인식했던 당기손익-공정가치 측정항목으로 지정한 금융부채의 공정가치 변동 중 일부가 기타포괄손익으로 표시되므로 금융부채의 평가 관련 당기손익의 변동성이 확대될 수 있습니다.

(4) 손상 : 금융자산과 계약자산

기업회계기준서 제1039호에서는 발생손실모형(incurred loss model)에 따라 손상발생의 객관적 증거가 있는 경우에만 손상을 인식하였지만, 기업회계기준서 제 1109호에서는 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품, 리스채권, 대출약정, 금융보증계약에 대하여 기대신용손실모형(expected credit loss impairment model)에 따라 손상을 인식합니다.

기업회계기준서 제1109호에서는 금융자산 최초 인식 후 신용위험의 증가 정도에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 12개월 기대신용손실이나 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하도록 하고 있어 기업회계기준서 제1039호의 발생손실모형에 비하여 신용손실을 조기에 인식할 수 있습니다.

구분

손실충당금

STAGE 1

최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우

12개월 기대신용손실: 보고기간 말 이후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

STAGE 2

최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우

전체기간 기대신용손실: 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

STAGE 3

신용이 손상된 경우

한편, 기업회계기준서 제1109호에서는 최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산은 최초 인식 후 전체기간 기대손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다.

(5) 위험회피체계

기업회계기준서 제1109호에서는 기업회계기준서 제1039호에서 정한 위험회피회계의 체계(mechanics of hedge accounting : 공정가치위험회피, 현금흐름위험회피, 해외사업장순투자위험회피)를 유지하지만, 복잡하고 규정중심적인 기업회계기준서 제1039호의 위험회피회계 요구사항을 기업의 위험관리활동에 중점을 둔 원칙중심적인방식으로 변경했습니다. 위험회피대상항목과 위험회피수단을 확대하였고, 실제로 높은 위험회피효과가 있는 지 사후적으로 평가하는 조건과 계량적인 평가기준(80~125%)을 없애는 등 위험회피회계적용요건을 완화하였습니다.

기업회계기준서 제1109호의 위험회피회계를 적용할 경우, 기업회계기준서 제1039호의 위험회피회계 적용요건을 충족하지 못하는 일부 거래에 대해서도 위험회피회계를 적용할 수 있게 되어 당기손익의 변동성이 축소될 수 있습니다.

위험회피회계에 대한 경과규정에 따르면 기업회계기준서 제1109호를 최초 적용할 때 현행 기업회계기준서 제1039호의 위험회피회계 관련 규정을 계속해서 적용할 것을 회계정책으로 선택할 수 있습니다.

(6) 기업회계기준서 제1109호 적용에 따른 계정별 영향당사는 2015년 9월 25일 제정된 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'을 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하고 있습니다. 최초 적용일 현재 기업회계기준서 제1109호의 적용으로 연결기업의 연결재무상태표에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

[기업회계기준서 제1109호 적용에 따른 계정별 영향]

1) 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용일 현재 금융상품의 측정 범주와 종류

1) 최초 적용일 현재 기준서 제1039호와 제1109호에 따라 표시된 금융자산의 측정 범주와 종류는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

후속측정범주
장부금액

전기말(기업회계기준서 제1039호)
당기초(기업회계기준서 제1109호)
기업회계기준서제1039호(*1)
재분류
재측정
기업회계기준서제1109호(*1)

당기손익인식금융자산

단기매매금융자산
당기손익-공정가치측정금융자산
728,495
6,860
-
735,355

당기손익인식지정금융자산
당기손익-공정가치측정금융자산
3,962
(3,962)
-
-

매매목적파생상품자산
당기손익-공정가치측정금융자산
2,939
(2,898)
-
41

소계
735,396
-
-
735,396

매도가능금융자산-채무상품
기타포괄손익-공정가치측정금융자산
691
(691)
-
-

당기손익-공정가치측정금융자산(*2)
-
691
-
691

매도가능금융자산-지분상품
기타포괄손익-공정가치측정금융자산
23,372
(22,872)
-
500

당기손익-공정가치측정금융자산(*3)
-
22,440
-
22,440

매도가능금융자산-기타
기타포괄손익-공정가치측정금융자산
14,245
(11,013)
-
3,232

당기손익-공정가치측정금융자산(*4)

11,445
-
11,445

소계
38,308
-
-
38,308

대여금및수취채권

예치금
상각후원가측정금융자산
62,531
-
-
62,531

대출채권
상각후원가측정금융자산
403,873
(10,312)
1,108
394,669

당기손익-공정가치측정금융자산(*5)
-
10,312
273
10,585

기타
상각후원가측정금융자산
168,533
-
23
168,556

소계
634,937
-
1,404
636,341

합계
1,408,641
-
1,404
1,410,045

(*1) 대손충당금 차감후 기준으로 작성되었습니다.(*2) 기업회계기준서 제1039호에 따라 매도가능금융자산으로 분류되었던 채무증권 중 691백만원은 매도 목적, 기타 모형으로 관리되어 당기손익-공정가치측정금융자산으로 분류되었습니다.(*3) 기업회계기준서 제1039호에 따라 매도가능금융자산으로 분류되었던 지분증권 중 22,440백만원은 기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 지정하지 않아 당기손익-공정가치측정금융자산으로 분류되었습니다.(*4) 기업회계기준서 제1039호에 따라 매도가능금융자산으로 분류되었던 기타증권 중 11,445백만원은 계약상 현금 흐름 특성을 충족하지 못 하여 당기손익-공정가치측정금융자산으로 분류되었습니다.(*5) 기업회계기준서 제1039호에 따라 대여금및수취채권으로 분류되었던 대출채권 중 10,312백만원은 할인율 특성을 충족하지 못 하여 당기손익-공정가치측정금융자산으로 분류되었습니다.

2) 최초 적용일 현재 기준서 제1039호와 제1109호에 따라 표시된 금융부채의 측정 범주와 종류는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

후속측정범주
장부금액

전기말(기업회계기준서 제1039호)
당기초(기업회계기준서 제1109호)
기업회계기준서제1039호
재분류
재측정
기업회계기준서제1109호

당기손익인식금융부채

매도유가증권
당기손익-공정가치측정금융부채
49,365
-
-
49,365

매매목적파생상품부채
-
-
-
-

소계
49,365
-
-
49,365

예수부채
상각후원가측정금융부채
242,310
-
-
242,310

차입부채
상각후원가측정금융부채
981,009
-
-
981,009

기타금융부채
상각후원가측정금융부채
113,089
-
-
113,089

합계
1,385,773
-
-
1,385,773

(2) 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용일 현재 금융자산의 변경된 범주별 분류는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당기초

당기손익-공정가치측정 금융자산
기타포괄손익-공정가치측정 지분증권
상각후원가 측정금융자산(*)
합계

금융자산

당기손익-공정가치측정금융자산
780,516
-
-
780,516

파생금융자산
41
-
-
41

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
-
3,732
-
3,732

상각후원가측정금융자산
-
-
457,200
457,200

기타금융자산
-
-
168,556
168,556

합계
780,557
3,732
625,756
1,410,045

(*) 대손충당금 차감후 기준으로 작성되었습니다.

(3) 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용일 현재 당기손익-공정가치측정금융자산범주에서 상각후원가측정금융자산 또는 기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 재분류된 금융자산은 없습니다.(4) 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용일 현재 상각후원가측정금융자산 이외의 범주에서 상각후원가측정금융자산으로 후속 측정 범주를 변경한 항목은 없습니다.(5) 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용일 현재 당기손익-공정가치측정금융자산 범주에서 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 범주로 재분류된 금융자산은 없습니다.

(6) 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용일 현재 기업회계기준서 제1039호 기준 대손충당금(충당부채)에서 기업회계기준서 제1109호 기준 대손충당금(충당부채)으로 조정된 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

후속측정범주
장부금액

전기말(기업회계기준서 제1039호)
당기초(기업회계기준서 제1109호)
기업회계기준서제1039호
재분류
재측정
기업회계기준서제1109호

대여금 및 수취채권

예치금
상각후원가측정금융자산
-
-
-
-

대출채권
9,241
-
(1,108)
8,133

기타금융자산
3,142
-
(23)
3,119

대손충당금 합계
12,383
-
(1,131)
11,252

지급보증 및 미사용약정
비금융지급보증 및 미사용약정
-
-
721
721

충당부채 합계
-
-
721
721

(7) 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용일 현재 자본 항목에 미치는 영향1) 이익잉여금 영향

(단위 : 백만원)

구분
기업회계기준서 제1109호반영효과

당기초 - 기업회계기준서 제1109호 반영전
42,764

매도가능금융자산에서 당기손익-공정가치측정금융자산으로 후속 측정 범주의 변경
2,299

대여금및수취채권에서 당기손익-공정가치측정금융자산으로 후속 측정 범주의 변경
325

상각후원가측정금융자산에 대한 기대신용손실 반영
1,080

충당부채에 대한 기대신용손실 반영
(721)

관계기업에 대한 지분법평가손익 변동
3,611

법인세효과
(695)

당기초 - 기업회계기준서 제1109호 반영후
48,663

2) 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 등으로 인한 기타포괄손익 영향

(단위 : 백만원)

구분
기업회계기준서 제1109호반영효과

당기초 - 기업회계기준서 제1109호 반영전
2,753

매도가능금융자산에서 당기손익-공정가치측정금융자산으로 후속 측정 범주의 변경
(2,299)

관계기업에 대한 지분법평가손익 변동
(3,611)

법인세효과
544

당기초 - 기업회계기준서 제1109호 반영후
(2,613)

새로운 기준서가 당사 재무제표에 미치는 영향은 크지 않을 것으로 판단되나 계정명, 분류기준 등이 달라 현재 재무제표와 과거 재무제표의 직접적으로 비교는 어려운 상황입니다. 뿐만 아니라 기대손실모형 적용에 따른 충당부채가 증가하거나, 금융자산 및 금융부채의 계정 변경으로 인하여 당사의 손익 변동을 초래할 수 있습니다. 따라서 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

3. 기타위험

[주가 변동성 관련 위험]

가. 당사는 유가증권시장 상장법인으로서 보통주 주가가 일정 수준의 범위에서 등락을 반복하는 모습을 보였습니다. 그러던 중 2023년 1월 2일 종가 기준 2,660원이었던 당사의 보통주 주가가 급격한 상승세를 보이기 시작하였고, 2023년 4월 7일 종가로 6,120원을 기록 한 후 2023년 4월 21일을 기점으로 급락하였습니다. 급락 직전인 2023년 4월 21일 기준 종가는 5,180원으로 2023년 1월 2일 종가 2,660원 대비 195%의 상승률을 보였으며, 이후 2023년 4월 24일부터 하락하여 2023년 7월 24일 현재 종가는 4월 21일 대비 약 36% 하락한 3,310원입니다.
이는 2023년 4월 24일 특정 외국계 증권사로부터의 대규모 매도 물량이 출회되고, 일반주주들의 현물주식 매도와 차액결제거래(CFD)와 같은 파생상품거래 청산으로 주가가 급락한 것으로 추정되고 있습니다. 이와 관련하여 매수, 매도가를 사전에 정해두고 주식을 사고파는 통정매매 방식을 통한 시세 조종, 미등록 투자일임업, 범죄수익 은닉 등의 관련 법률 위반 혐의로 투자전문업체 대표를 포함한 관련 인물들에 대해 금융위원회, 금융감독원과 검찰의 조사가 진행되고 있습니다. 당사와 당사의 최대주주 및 특수관계인은 이번 주가 급락 사태에 어떠한 방식으로도 개입하지 않았으며, 이번 사태의 조사결과가 당사의 재무상황과 수익성을 포함한 경영 전반에 미치는 영향은 없을 것으로 판단합니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[최근 1년간 당사 보통주 주가 추이]
(단위 : 원)

다올투자증권 주가추이_최근1년.jpg
다올투자증권 주가추이_최근1년

자료: 한국거래소 정보 데이터 시스템

당사는 유가증권시장 상장법인으로서 보통주 주가가 일정 수준의 범위에서 등락을 반복하는 모습을 보였습니다. 그러던 중 2023년 1월 2일 종가 기준 2,660원이었던 당사의 보통주 주가가 급격한 상승세를 보이기 시작하였고, 2023년 4월 7일 종가로 6,120원을 기록 한 후 2023년 4월 21일을 기점으로 급락하였습니다. 급락 직전인 2023년 4월 21일 기준 종가는 5,180원으로 2023년 1월 2일 종가 2,660원 대비 195%의 상승률을 보였으며, 이후 2023년 4월 24일부터 하락하여 2023년 7월 24일 현재 종가는 4월 21일 대비 약 36% 하락한 3,310원입니다.이는 2023년 4월 24일 특정 외국계 증권사로부터의 대규모 매도 물량이 출회되고, 일반주주들의 현물주식 매도와 차액결제거래(CFD)와 같은 파생상품거래 청산으로 주가가 급락한 것으로 추정되고 있습니다. 차액결제거래(CFD)는 기초자산 보유 없이 가격 변동분에 대해 차액을 결제하는 장외파생계약으로, 40%의 증거금으로 최대 2.5배의 레버리지 투자가 가능한 상품입니다.이와 관련하여 매수, 매도가를 사전에 정해두고 주식을 사고파는 통정매매 방식을 통한 시세 조종, 미등록 투자일임업, 범죄수익 은닉 등의 관련 법률 위반 혐의로 투자전문업체 대표를 포함한 관련 인물들에 대해 금융위원회, 금융감독원과 검찰의 조사가 진행되고 있습니다.당사와 당사의 최대주주 및 특수관계인은 이번 주가 급락 사태에 어떠한 방식으로도 개입하지 않았으며, 이번 사태의 조사결과가 당사의 재무상황과 수익성을 포함한 경영 전반에 미치는 영향은 없을 것으로 판단합니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[환금성 제약 가능성 위험]

나.
본 사채의 상장신청예정일은 2023년 08월 03일이고, 상장예정일은 2023년 08월 08일입니다. 본 사채는 한국거래소의 채무증권 신규상장 심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단하고 있으며, 환금성 위험은 미약한 것으로 판단하고 있습니다. 그러나 채권시장에 상존하는 여러 변수들과 변동성에 의해 상장 이후 수급 불균형 등의 원인으로 환금성이 훼손될 수 있으니 투자자께서는 이 점을 유의하시기 바랍니다.

본 사채의 상장신청예정일은 2023년 08월 03일이고, 상장예정일은 2023년 08월 08일입니다. 본 사채는 한국거래소의 채무증권 신규상장심사요건(「유가증권시장 상장규정」제88조)을 충족하고 있습니다. 상세한 내역은 다음과 같습니다.

구 분
요 건
요건 충족내역

발행회사
자본금이 5억원 이상일 것
충족

모집 또는 매출
모집 또는 매출에 의하여 발행되었을 것
충족

발행총액
발행액면총액이 3억원 이상일 것
충족

미상환액면총액
미상환액면총액이 3억원 이상일 것
충족

통일규격채권
당해 채무증권이 통일규격채권일 것
충족

본 사채는 한국거래소의 채무증권의 신규상장 심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단됩니다. 하지만 급격한 채권시장의 변동에 의해 영향을 받을 가능성이 있으며, 상장 이후 채권에 대한 매도량과 매수량 사이에 불균형이 발생할 경우 환금성에 제약이 있을 수 있으므로 투자자께서는 이 점을 유의하시기 바랍니다.본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로 실물 채권을 발행 또는 등록필증을 교부하지 아니합니다.

[무보증사채 관련 위험]

다.
본 사채는 예금자보호법의 적용대상이 아니며, 금융기관 등이 보증한 것이 아니므로 원리금 상환 책임은 당사에게 있으며, 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자께 귀속됩니다. 투자자께서는 이 점을 주의하시기 바랍니다.

본 사채는 금융기관이 보증하거나 예금자보호법의 적용 대상이 아니므로 원리금상환 책임은 전적으로 당사에 있으며, 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다. 금번 발행되는 제551-1회 및 제551-2회 무보증 공모사채는 별도의 사채관리회사를 지정하지 않았으며, 사채관리계약의 미체결로 인해 사채권자의 이익 보호가 미흡할 수 있습니다. 투자자께서는 이 점을 반드시 확인하시고 투자에 임하시기 바랍니다.

[공모일정 변경 관련 위험]

라
. 본 증권신고서 상의 공모일정은 확정된 것이 아니며, 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생 시 변경될 수 있습니다. 또한, 증권신고서 제출 이후 금융감독원 공시 심사과정에서 정정사유 발생 등으로 증권신고서의 내용이 수정될 수 있습니다. 이에 따라 투자자께서는 최종 증권신고서 및 투자설명서의 내용을 참고하시어 투자를 결정하시기 바랍니다.

본 증권신고서상의 공모일정은 확정된 것이 아니며, 금융감독원 공시 심사과정에서 정정사유 발생시 변경될 수 있습니다. 또한 증권신고서 제출 이후 금융감독원 공시 심사과정에서 정정사유 발생 등으로 증권신고서의 내용이 수정될 수 있습니다.금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 분기보고서, 반기보고서, 사업보고서 및 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시 되어 있습니다.투자자께서는 최종 증권신고서 및 투자설명서의 내용을 참고하시어 투자를 결정하시기 바랍니다.

[신용등급 관련 위험]

마.
본 사채는 한국기업평가(주) 및 NICE신용평가(주)로부터 A0 등급(안정적)을 받은 바 있습니다. 한편, 당사는 2022년 5월 2일 한국기업평가로부터, 2022년 5월 18일 NICE신용평가(주)로부터 당사의 기업신용평가(ICR)를 A-(안정적)에서 A0(안정적)으로 상향조정 받은 적이 있습니다. 투자자께서는 증권신고서에 기재된 투자위험요소와 함께 첨부된 신용평가서의 내용을 충분히 고려하셔서 투자 의사 결정에 임하시기 바랍니다.

당사는「증권 인수업무에 관한 규정」제11조에 의거, 당사가 발행할 제551-1회 및 제551-2회 무보증 공모사채에 대하여 회사채 신용등급 결정을 위해 2개 신용평가기관으로부터 동 사채의 신용등급을 A0 등급으로 평정 받았습니다. 신용평가의 결과 및 정의는 다음과 같습니다.

평 정 사
평정등급
등급의 정의

NICE신용평가㈜
A0
원리금 지급확실성이 높지만, 장래의 환경변화에 영향을 받을 가능성이 상위 등급에 비해서는 높다.

한국기업평가㈜
A0
원리금 지급확실성이 높지만 장래 급격한 환경변화에 따라 다소 영향을 받을 가능성이 있음.

한편, 당사는 2022년 5월 2일 한국기업평가로부터, 2022년 5월 18일 NICE신용평가(주)로부터 당사의 기업신용평가(ICR)을 A-(안정적)에서 A0(안정적)으로 상향조정 받은 적이 있습니다. 평가의 주된 근거는 다음과 같습니다. 우발채무 확대와 자회사 출자부담으로 재무건전성 지표가 저하되었으나, 자회사 경영정 상화로 추가출자 가능성이 낮고 배당수익 확대로 이익안정성이 개선된 점, RCPS 관련 재무부담이 완화된 점, 유동성 지표 관리 계획 등을 감안한 결과 당사의 등급을 상향시켰습니다. 다만 신용평가사는 증권업황 저하와 경쟁심화가 예상되는 가운데, 당사가 향후 양호한 수익창출력을 바탕으로 영업순수익 점유율을 안정적으로 유지하는지 여부에 대해 확인이 필요하다는 점을 언급하였습니다. 투자자께서는 증권신고서에 기재된 투자위험요소와 함께 첨부된 신용평가서의 내용을 충분히 고려하셔서 투자 의사 결정에 임하시기 바랍니다.

[증권신고서 효력 발생의 의미]

바. 본 증권신고서는「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제120조 제1항 규정에 의해 효력이 발생하며, 제120조 제2항에 규정된 바와 같이
이 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.

[기재된 투자위험요소 외 기타 고려사항]

사.
당사는 상기에 기술된 투자위험요소 외에도 전반적으로 불안정한 경제상황 등에 의하여 직접적 또는 간접적으로 영향을 받을 수 있습니다. 당사의 재무제표는 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 경제상황에 대한 경영자의 현재까지의 평가를 반영하고 있으나 그 실제 결과는 현재 시점에서의 평가와는 상당히 다를 수 있는 만큼, 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

당사는 상기에 기술된 투자위험요소 외에도 전반적으로 불안정한 경제 상황 등에 의하여 직접적 또는 간접적으로 영향을 받을 수 있습니다. 당사의 재무제표는 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 경제상황에 대한 경영자의 현재까지의 평가를 반영하고 있으나 그 실제 결과는 현재 시점에서의 평가와는 상당히 다를 수 있는 만큼, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

금번 다올투자증권(주) 제551-1회 및 제551-2회 무보증사채의 인수인이자 대표주관회사인 KB증권(주)(이하 "대표주관회사"라 함)은 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제119조 제1항 및 제125조에 따라 본 공모에 따른 평가의견을 기재합니다.본 장에 기재된 분석의견은 "대표주관회사"가 기업실사과정을 통해 발행회사인 다올투자증권(주)로부터 제공받은 정보 및 자료에 기초한 합리적, 주관적 판단일 뿐이므로, 이로 인해 대표주관회사가 투자자에게 본 건 공모에의 투자 여부에 관한 경영 또는 재무상의 조언 또는 자문을 제공하는 것은 아니며, "대표주관회사"는 이러한 분석의견의 제시로 인하여 예비투자설명서, 투자설명서 또는 증권신고서 기재 내용의 진실성, 정확성에 관하여 원칙적으로 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률'상의 책임을 부담하는 것은 아니라는 점에 유의하시기 바랍니다.다만, "대표주관회사"가 상당한 주의 의무를 하지 아니하여 증권신고서 및 투자설명서(예비투자설명서 및 간이투자설명서 포함)의 "대표주관회사"의 분석의견의 기재사항 중 중요사항에 관하여 거짓의 기재 또는 표시가 있거나 중요사항이 기재 또는 표시되지 아니함으로써 증권의 취득자가 손해를 입은 것으로 인정되는 경우에는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제125조에 따라 손해배상책임을 부담할 가능성도 있음을 참고하시기 바랍니다. 기업실사 참여기관, 기타 전문가 등이 상당한 주의 의무를 하지 아니하여 본인의 평가의견 기재 등과 관련하여 증권신고서 및 투자설명서(예비투자설명서 및 간이투자설명서 포함)의 기재사항(일정한 경우 첨부서류 포함)의 중요사항에 관하여 거짓의 기재 또는 표시가 있거나 중요사항이 기재 또는 표시되지 아니함으로써 증권의 취득자가 손해를 입은 것으로 인정되는 경우에는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제125조에 따라 손해배상책임을 부담할 가능성이 있음을 참고하시기 바랍니다. 또한, 본 평가의견에 기재된 "대표주관회사"의 분석의견 중에는 예측정보가 포함되어 있습니다. 그러나 예측정보에 대한 실제 결과는 여러가지 요소들의 영향에 따라 최초에 예측했던 것과 다를 수 있다는 점에 유의하시기 바랍니다.

1. 평가기관

구 분
증 권 회 사 (분 석 기 관)

회 사 명
고 유 번 호

대표주관회사
KB증권(주)
00164876

2. 평가개요"대표주관회사"는 『자본시장과금융투자업에관한법률』제71조 및 동법시행령 제68조에 의거 공정한 거래질서 확립과 투자자 보호를 위해 다수인을 상대로 한 모집ㆍ매출 등에 관여하는 인수회사로서, 발행인이 제출하는 증권신고서 등에 허위의 기재나 중요한 사항의 누락을 방지하는데 필요한 적절한 주의를 기울였습니다.

"대표주관회사"는 인수 또는 모집ㆍ매출의 주선업무를 수행함에 있어 적절한 주의 의무를 다하기 위해 금융감독원이 제정한 『금융투자회사의 기업실사(Due Diligence) 모범규준』(이하 '모범규준'이라 한다)의 내용을 회사 내부 규정에 반영하여 2012년 2월 1일부터 제출되는 지분증권, 채무증권 증권신고서를 대상(자산유동화증권 등 제외)으로 기업실사를 의무적으로 수행하도록 규정하고 있습니다.

다만, '모범규준' 제3조 제5항에 따르면 금융투자회사의 이사회나 리스크관리위원회의 의사결정을 거쳐 '모범규준'의 내용(실사수준)을 생략하거나 강화 또는 완화 적용할 수 있도록 허용하였는 바, "대표주관회사"는 채무증권의 인수 또는 모집ㆍ매출의 주선업무를 수행함에 있어서 채권의 특성 및 발행회사의 일정요건 충족여부 등에 따라 회사 내부의 의사결정을 거쳐 기업실사 수준을 완화하여 적용할 수 있도록 규정하고 있습니다.

본 채무증권의 신용등급은 A0 등급으로 "대표주관회사"의 '인수 업무를 위한 내부 통제 지침' 상의 기업실사 수준 완화대상기업 요건을 충족하고 있으며, 이에 발행회사의 우량한 재무구조 및 실적 등을 고려하여 내부적으로 마련한 기업실사 방법 및 절차에 따라 기업실사 업무를 수행하였습니다.

(가) 실사 일정

구 분
일 시

기업실사 기간
2023.07.12 ~ 2023.08.01

방문실사
2023.07.20

실사보고서 작성 완료
2023.08.01

증권신고서 제출
2023.08.02

(나) 기업실사 참여자[발행회사]

소 속
부 서
성 명
직책
담당업무

다올투자증권(주)
재무실
김덕연
실장
자금업무 총괄

자금팀
강인숙
부장
자금업무 실무

자금팀
인기윤
과장
자금업무 실무

경영기획팀
김윤주
부장
기업실사 자료제공

[대표주관회사]

소속기관
부서
성명
직책
실사업무분장
참여기간
주요경력

KB증권㈜
기업금융2부
이기우
이사
기업실사 총괄
2023년 07월 12일 ~ 2023년 08월 01일
기업금융업무 등 18년

KB증권㈜
기업금융2부
박진우
차장
기업실사 책임
2023년 07월 12일 ~ 2023년 08월 01일
기업금융업무 13년

KB증권㈜
기업금융2부
신지환
대리
기업실사 실무
2023년 07월 12일 ~ 2023년 08월 01일
기업금융업무 5년

KB증권㈜
기업금융2부
전영진
주임
기업실사 실무
2023년 07월 12일 ~ 2023년 08월 01일
기업금융업무 3년

[기타 기업실사 참여자]해당 사항 없습니다.

(다) 기업실사 이행내역

일자
기업 실사 내용

2023년 07월 12일
* 발행회사 방문- 발행회사의 무보증 회사채 발행 의사 확인- 자금조달 금액 등 발행회사 의견 청취- 공시 및 뉴스 내용 등을 통한 발행회사 및 소속산업 사전 조사- 무보증 회사채 발행 일정 협의- 실사 사전 요청자료 송부* 공시 및 기사내용 등을 통한 발행회사 및 소속산업에 대한 사전 조사

2023년 07월 13일~2023년 07월 19일
* 방문실사 전 회사에 대한 이해 및 기초자료 수집- 실사 사전 요청 자료 목록 제공- 공시 및 뉴스 내용 등을 통한 발행회사 및 산업 이해- 관련 Q&A 등

2023년 07월 20일
* 발행회사 방문 및 보고서 작성* Due-diligence checklist에 따라 투자위험요소 실사 1) 사업위험관련 실사 - 영위중인 사업 및 신규 사업에 대한 세부사항 등 체크 2) 회사위험관련 실사 - 재무관련 위험 및 우발채무 등의 위험요소 등 체크 3) 기타위험관련 실사 * 투자위험요소 세부사항 체크 - 원장 및 각종 명세서 등의 실제 장부검토 - 주요 계약관련 계약서 및 소송관련 서류 등의 확인 - 각 부서 주요 담당자 인터뷰 * 주요 경영진 면담 - 경영진 평판 리스크 검토 - 향후 사업추진계획 및 발행회사의 비젼 검토 - 회사채 발행 배경과 자금사용 계획 파악

2023년 07월 21일~2023년 08월 01일
* 실사 추가 자료 요청* 증권신고서 작성 및 조언* 신용평가서 검토 및 보고서 내용 확인* 실사이행보고서 및 증권신고서 작성 / 검토

3. 기업실사 항목

신고서 주요내용
점검사항

모집 또는 매출에 관한 일반사항
기업실사 보고서 (주1)

증권의 주요 권리내용
기업실사 보고서 (주2)

투자위험요소
기업실사 보고서 (주3)

자금의 사용목적
기업실사 보고서 (주4)

경영능력 및 투명성
기업실사 보고서 (주5)

회사의 개요
기업실사 보고서 (주6)

사업의 내용
기업실사 보고서 (주7)

재무에 관한 사항
기업실사 보고서 (주8)

감사인의 감사의견 등
기업실사 보고서 (주9)

회사의 기관 및 계열회사에 관한 사항
기업실사 보고서 (주10)

주주에 관한 사항
기업실사 보고서 (주11)

임원 및 직원 등에 관한 사항
기업실사 보고서 (주12)

이해관계자와의 거래내용 등
기업실사 보고서 (주13)

기타 투자자보호를 위해 필요한 사항
기업실사 보고서 (주14)

상기 기업실사항목의 상세내역은 첨부된 기업실사를 참고하시기 바랍니다.

가. 동사는 투자매매업, 투자중개업, 투자일임 및 투자자문업 등의 금융투자업무를 영위함으로써 자금의 중개를 통해 개인에게는 투자의 기회를 제공하고 기업에게는 필요자금을 조달하여 사회적 자본을 효율적으로 배분하는 기능을 수행하고 있습니다. 동사는 IB, 법인&채권 Brokerage, FICC, 리테일, 리서치 부문의 영업활동을영위하고 있으며 각 부문별 특화된 영업전략을 통해 중소형사의 강점을 극대화하고 있습니다.

나. 별도기준 당분기말 현재 자산총계는 4조 4,980억원을 기록하여 전기말 대비 5,580억원, 14.2% 증가하였으며, 부채총계는 3조 7,310억원으로 전기말 대비 4,517억원, 13.8% 증가하였습니다. 자본총계는 전기말 대비 1,063억원, 16.1% 증가한 7,670억원이며, 당분기 영업이익은 위축된 부동산 경기로 인수주선 부문 실적이 감소하며 전년동기 대비 88.4%, 505억원 감소한 66억원을 기록하였습니다. 분기순이익은 전년동기 대비 130.2%, 648억원 증가한 1,146억원을 기록하였으나, 이는 2023년 3월 24일 주요종속회사였던 다올인베스트먼트(주)와 그 종속회사를 매각하면서 발생한 처분이익 1,440억원이 포함되어 있습니다.

(단위 : 백만원)

구분
영업수익
영업이익
당기순이익

2023년 1분기
2022년 1분기
2023년 1분기
2022년 1분기
2023년 1분기
2022년 1분기

투자중개
151,434
77,244
3,580
6,137
3,580
6,137

자기매매
166,123
109,388
4,975
629
4,975
629

인수주선
66,090
71,367
-7,933
35,790
-7,933
35,790

자기자본투자
4,193
4,119
1,004
1,486
746
2,974

자산관리
940
925
296
901
296
901

종속기업투자
7,800
19,849
5,257
15,160
149,285
16,928

기타
2,761
2,857
-541
-2,956
-36,315
-13,566

합계
399,341
285,749
6,637
57,147
114,634
49,793

다. 2023년 3월말 별도 기준 국내 증권업계는 자기자본 규모 기준으로 미래에셋증권(9.3조원), 한국투자증권(7.6조원), NH투자증권(6.8조원), 삼성증권(6.1조원), KB증권(5.8조원) 등 초대형 IB로 지정된 5개 금융투자회사와 초대형 IB 지정 요건을 갖추었으나 아직 인가 신청을 하지 않은 하나증권(5.9조원), 신한투자증권(5.2조원), 메리츠증권(5.6조원) 등의 잠재적 초대형 IB 금융투자회사 그리고 자기자본 3조원 이상의 대형 금융투자회사인 키움증권(4.2조원), 마지막으로 자기자본 3조원 미만의 국내 금융투자회사 및 외국계 금융투자회사로 구분됩니다. 동사는 자기자본 3조원 이내의 중형 증권사에 해당되며, 자산 규모 4.5조원, 부채규모 3.7조원 및 자본 0.8조원 수준입니다.

[주요 국내 금융투자회사 재무 현황]

(기준일 : 2023년 03월 31일)
(단위 : 백만원)

회사명

자산총계

부채총계

자본총계

자본금

미래에셋증권(주)
84,041,272
74,708,943
9,332,330
4,101,961

한국투자증권(주)
70,647,122
63,037,108
7,610,014
175,847

NH투자증권(주)
56,194,616
49,388,051
6,806,565
1,782,560

삼성증권(주)
53,538,610
47,445,979
6,092,631
458,478

하나증권(주)
46,252,191
40,325,051
5,927,139
402,162

KB증권(주)
58,622,421
52,815,928
5,806,493
1,493,102

메리츠증권(주)
46,127,886
40,491,746
5,636,140
776,179

신한투자증권(주)
47,993,788
42,718,282
5,275,505
1,786,998

다올투자증권(주)
4,497,951
3,730,977
766,974
400,745

출처 : 금융감독원 금융통계정보시스템주1) 동사 및 자본총계 상위 8개 증권사주2) 별도 재무제표 기준

라. 동사의 레버리지비율 추이를 살펴보면 2020년말 647%을 기록한 이후 매년 하락을 지속하며 2023년 1분기말 511%를 기록하였습니다. 동사의 경우, 2021년, 2023년 두차례의 후순위사채 발행(950억원, 200억원)과 2022년 480억원 규모의 상환전환우선주식 발행 형태의 제3자 배정 유상증자를 통해 자본적정성을 보완하는 등 재무안정성을 관리하고 있습니다. 따라서 동사는 증권신고서 제출일 전일 현재 금융당국의 건전성 규제 기준인 1,100%보다 낮은 수준을 기록하고 있습니다.

[동사 레버리지비율 추이]

(단위 : 백만원)

구분

2023년

1분기말

2022년말
2021년말
2020년말

조정총자산(A)
3,880,446
3,833,197
4,100,594
3,408,813

자기자본(B)
759,225
657,168
669,785
526,699

레버리지비율(A/B)
511%
583%
612%
647%

출처 : 동사 제공주1) 별도기준주2) 금융위원회 보고 레버리지비율 기준주3) 조정총자산의 경우, 총자산 금액에 투자자예치금, 대손준비금, 장내 위탁매매 일시계상 미수금, 장외 채권 및 외국환 거래 일시계상 미수금 등을 차감한 항목

마. 2023년 6월말 기준 동사의 유동성 비율은 112.4%로 기준 수치인 100%를 상회하고 있으며 2023년 1분기말 기준 증권사 평균 유동성 비율 120.3%와 비교하여 소폭 하회 하고 있지만 단기적인 자금수요에 적절히 대처할수 있을 것으로 판단됩니다. 다만, 2023년 6월말 기준 유동성비율은 2020년말 123.4% 대비 약 11.0%p 하락하여 이에 대한 모니터링이 필요할 것으로 예상됩니다.

[동사 및 증권사 유동성 비율 추이]

(단위 : 백만원, %)

구분

2023년6월말

2022년말

2021년말

2020년말

2019년말

잔존만기 3개월 이내 유동성 자산(A)

3,974,582
2,678,840
3,441,080
3,202,404
1,652,543

잔존만기 3개월 이내 유동성 부채(B)

3,537,389
2,388,879
3,161,694
2,594,250
1,371,445

유동성 비율(A/B×100)

112.4
112.1
108.8
123.4
120.5

증권사 평균 유동성 비율

120.3 (주1)

123.3

127.4

126.1

133.2

출처 : 금융감독원 금융통계정보시스템(FISIS), 금융감독원 제출 동사 업무보고서주1) 증권사 평균 유동성 비율은 금융감독원 금융통계정보시스템 상 가장 최근자료인 2023년 1분기말 자료를 사용하였으며, 국내증권사의 총 유동성자산과 총 유동성 부채를 활용하여 계산함

바. 2023년 6월말 기준 동사의 채무보증 규모는 2,043억원으로 전액 매입확약으로 이루어져 있습니다. 이는 2023년 1분기말 기준 전체 금융투자매매업 채무보증금액인 42조 7,490억원 대비 약 0.5%에 해당하는 규모입니다. 동사의 자기자본 대비 채무보증 비중은 2023년 6월말 27.2%로 전체 금융투자업 자기자본 대비 채무보증 비율 51.8%에 비하여 낮은 수준을 보이고 있습니다.

[동사 채무보증 규모 추이]

(단위 : 백만원)

구분
2023년 6월말
2022년
2021년
2020년
2019년

채무보증 합계
204,300
255,400
732,649
500,600
316,300

지급보증
-
-
-
-
-

매입보장약정
-
-
53,900
136,600
137,400

채무인수약정
-
-
-
-
-

매입확약
204,300
255,400
678,749
364,000
178,900

기타
-
-
-
-
-

자기자본
750,379
660,707
662,953
530,118
536,280

자기자본 대비 채무보증 비중
27.2%
38.7%
110.5%
94.4%
59.0%

출처: 금융감독원 제출 동사 업무보고서 및 내부결산 자료주) 2023년 6월말 자기자본은 동사 내부 가결산 자료로, 외부감사인의 감사전 수치임

사. 금번 발행되는 제551-1회 및 제551-2회 무보증 공모사채의 원리금 상환은 무난할 것으로 사료되나, 국내외 거시경제 변수 변화에 영향을 받을 수 있습니다. 한국기업평가(주) 및 NICE신용평가(주)에서 평정한 동사의 회사채 평정등급은 A0입니다. 투자자께서는 상기 검토 결과는 물론, 동 증권신고서 및(예비)투자설명서에 기재된 동사의 회사 전반에 걸친 현황 및 재무, 산업 및 영업상의위험요소를 충분히 인지하시고 투자의사 결정을 내리시기 바랍니다.

2023년 08월 02일

KB증권 주식회사

대표이사 김 성 현

V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[제551-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
20,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
91,520,000

순 수 입 금 [ (1)-(2) ]
19,908,480,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 조달할 예정입니다.

[제551-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
30,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
129,770,000

순 수 입 금 [ (1)-(2) ]
29,870,230,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체 자금으로 조달할 예정입니다.

나. 발행제비용의 내역

[제551-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
10,000,000
전자등록총액 ×0.05%

인수수수료
60,000,000
전자등록총액 ×0.30%

신용평가수수료
20,000,000
한국기업평가, NICE신용평가(부가세별도)

표준코드부여수수료
20,000
채무증권 1건당 2만원

상장수수료
1,200,000
150억원이상 250억원미만

채권상장연부과금
100,000
1년당 100,000원(500,000원 한도)

채권전자등록수수료
200,000
발행금액의 1/100,000원(500,000원 한도)

합 계
91,520,000

[제551-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
18,000,000
전자등록총액 ×0.06%

인수수수료
90,000,000
전자등록총액 ×0.30%

신용평가수수료
20,000,000
한국기업평가, NICE신용평가(부가세별도)

표준코드부여수수료
20,000
채무증권 1건당 2만원

상장수수료
1,300,000
250억원이상 500억원미만

채권상장연부과금
150,000
1년당 100,000원(500,000원 한도)

채권전자등록수수료
300,000
발행금액의 1/100,000원(500,000원 한도)

합 계
129,770,000

2. 자금의 사용목적
가. 자금의 사용 목적

회차 :
551-1
(기준일 :
2023년 08월 01일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
20,000,000,000
-
-
20,000,000,000
-

회차 :
551-2
(기준일 :
2023년 08월 01일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계
비고

-
-
-
30,000,000,000
-
-
30,000,000,000
-

나. 자금의 세부 사용내역당사는 금번 무보증사채 총 500억원을 발행하여, 단기자금을 장기자금 조달로 전환하는데 사용할 계획입니다 .
(1)채무상환자금 상세 내역 - 단기자금 500억원을 장기자금 조달로 전환하여 자금조달의 안정성 및 유동성 대응력 향상 하고자 합니다.
(단위 : %, 억원)

구분

발행일

만기일

발행금리

금액

기업어음(CP)
2023.06.09
2023.09.08
5.90%
100

기업어음(CP)
2023.06.16
2023.09.15
5.90%
200

단기사채
2023.07.20
2023.10.20
5.85%
200

합 계

500

주1) 금번 사채 발행으로 조달한 자금은 실제 자금 사용일까지 은행 예금 등 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용 예정입니다.

VI. 그 밖에 투자자보호를 위해 필요한 사항

1. 시장조성에 관한 사항해당사항 없습니다.

2. 이자보상비율

(단위 : 원, 배)

항 목
2023년 1분기
2022년
2021년
2020년

영업이익(A)
(11,470,758,462)
106,957,340,322
147,624,337,165
66,489,633,133

이자비용(B)
83,123,341,575
204,448,898,926
39,465,989,631
27,875,110,110

이자보상비율(A/B)
-
0.5
3.7
2.4

(주) 연결재무제표 기준

자료 : 당사 정기보고서

이자보상비율은 기업의 이자부담 능력을 판단하는 지표로서 이자보상비율이 1 이상이면 회사가 이자비용을 부담하고도 수익이 발생한다는 의미이고, 이 비율이 1 미만일 경우에는 영업활동을 통해 창출한 이익으로 금융비용조차 지불할 수 없는 것을 의미합니다. 당사의 경우 제조업종을 영위하는 기업과는 달리 이자비용이 제조기업의 매출원가와같이 영업비용의 성격을 띄고 있기 때문에 일반적인 이자보상비율의 기준을 적용하기에는 한계가 있으며 과거 지표들을 보았을 때 일반적인 경향성이 없는 모습을 보이고 있습니다. 다만, 2022년말 기준 영업이익 1,070억원을 기록하였음에도 2023년 1분기는 이자비용이 증가한 가운데 영업이익이 적자전환하여, 이자보상배율이 음수를 기록하였습니다. 그러나, 이자보상배율의 증감 추이가 본 사채의 장래의 원리금 지급을 보장하는 것은 아니니 이 점 투자에 유의해주시기 바랍니다.

3. 미상환 채무증권의 현황

가. 기업어음증권 미상환 잔액

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모

120,000
61,000
40,000
30,000
-
-
-
251,000

합계

120,000
61,000
40,000
30,000
-
-
-
251,000

주) 연결과 별도기준의 내용이 동일함
나. 단기사채 미상환 잔액

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
20,000
30,000
45,000
-
-
95,000
500,000
405,000

합계
20,000
30,000
45,000
-
-
95,000
500,000
405,000

주) 연결과 별도기준의 내용이 동일함
다. 회사채 미상환 잔액

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
20,000
-
-
-
95,000
25,000
-
140,000

합계
20,000
-
-
-
95,000
25,000
-
140,000

주) 연결과 별도기준의 내용이 동일함

4. 신용평가회사의 신용평가에 관한 사항

가. 신용평가회사

신용평가회사명
평 가 일
회 차
등 급
Outlook

한국기업평가㈜
2023년 07월 20일
제551-1회 및 제551-2회
A0
안정적(Stable)

NICE신용평가㈜
2023년 07월 20일
제551-1회 및 제551-2회
A0
안정적(Stable)

※ 상기 등급 중 AA부터 B등급까지는 +, - 부호를 부가하여 동일등급 내에서의 우열을 나타내고 있습니다.

나. 평가의 개요한국기업평가㈜, NICE신용평가㈜는 독자적인 평가방법으로 채권의 상환능력과 안정성을 분석하여 신용평가를 하고 있습니다. 그러나 상기 회사의 신용등급이 투자를 권유하거나 발행예정 회사채의 원리금 상환을 보증하는 것은 아닙니다. 발행예정 회사채는 만기상환시까지 매년 1회 이상의 정기평가와 중대한 환경변화에 따른 수시평가에 의하여 지속적으로 평가될 것이며, 이에 따라 기평가등급이 변경될 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.다. 평가의 결과

회사명
평정등급
등급의 정의
전망(Outlook)
평정요지 및 근거

한국기업평가
A0
원리금 지급확실성이 높지만, 장래의 환경변화에 영향을 받을 가능성이 상위 등급에 비해서는 높다.
안정적(Stable)
- 사업안정성 양호한 수준이나, IB사업 위축은 부담 요인 - 비우호적 영업환경과 부동산PF 익스포저 대손비용 부담으로 경상적 수익성 저하- 자본적정성 지표 저하 추세이며, 부동산PF 익스포저 관련 리스크 모니터링 필요- 영업순수익 점유율과 재무건전성 수준 모니터링 필요

NICE신용평가
A0
원리금 지급확실성이 높지만 장래 급격한 환경변화에 따라 다소 영향을 받을 가능성이 있음.
안정적(Stable)
- IB부문 확대를 통해 시장지위 개선 - 양호한 수익성이 지속되고 있지만 변동성이 높은 수준 - 부동산경기 둔화에 따른 PF우발부채 현실화 증가 및 자산건전성 저하 - 중소형사 평균 대비 열위한 자본적정성

5. 정기평가 공시에 관한 사항가. 평가시기다올투자증권㈜는 한국기업평가㈜, NICE신용평가㈜로 하여금 본 사채 만기상환일까지 발행회사의 매 사업년도 정기주주총회 종료 후 본 사채에 대하여 정기평가를 실시하게 하고 동 평가등급 및 의견을 공시하게 합니다.나. 공시방법상기의 정기평가등급 및 의견은 해당 신용평가사의 홈페이지에 공시됩니다.한국기업평가㈜ : www.rating.co.krNICE신용평가㈜ : www.nicerating.com

6. 기타 투자의사결정에 필요한 사항가. "본 사채"에 대하여는 「주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제36조에 의하여 사채권을 발행하지 않고 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록합니다. 또한 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없습니다. 나. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제120조 제3항에 의거 이 신고서의 효력 발생은 신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.다. 본사채는 금융기관이 보증한 것이 아니므로 원리금지급은 당사가 전적으로 책임을 지며 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다.라. 현재까지의 재무상황 중 자본잠식 등의 수익성 악화 사실이나, 재고자산 급증 등의 안정성 악화 사실, 부도/연체/대지급 등 신용상태 악화 사실이 없으며, 기타 투자자가 투자의사를 결정함에 있어 유의하여야 할 중요한 사항으로서 신고서에 기재되어 있지 아니한 것이 없습니다.마. 본 신고서 제출 이후 관계기관과 협의하여 신고서의 내용이 수정될 수 있으며, 경우에 따라 발행상의 일정에 차질이 발생할 수 있습니다.바. 금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 사업보고서 및 분기, 반기보고서, 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자의사를 결정하시는 데 참고하시기 바랍니다.

제2부 발행인에 관한 사항

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 개황(1) 연결대상 종속회사 현황(요약)

(단위 : 사)

구분
연결대상회사수
주요종속회사수

기초
증가
감소
기말

상장
1
-
1
-
-

비상장
57
-
6
51
7

합계
58
-
7
51
7

(2) 연결대상회사의 변동내용

구 분
자회사
사 유

연결제외
다올인베스트먼트(주)
다올인베스트먼트(주) 매각에 따른 처분

기네스제일차(주)
확약종료

카이로스제십차(주)
확약종료

다올연금운용을위한OCIO증권자투자신탁
지배력 상실

다올JP모건글로벌투자적격등급회사채증권자투자신탁
지배력 상실

Daol Ventures, Inc.
다올인베스트먼트(주) 매각에 따른 처분

KTBN14호 벤처투자조합
다올인베스트먼트(주) 매각에 따른 처분

나. 회사의 법적, 상업적 명칭당사의 명칭은"다올투자증권주식회사"라고 표기합니다. 또한 영문으로는 "Daol Investment & Securities Co., Ltd."라 표기합니다.
다. 설립일자당사는 1981년 5월 1일 '한국기술개발주식회사'로 설립되었으며, 1996년 11월 19일 유가증권시장에 상장되었습니다. 당사는 2008년 7월 25일자로 금융위원회로부터 증권업 전환허가를 승인받음에 따라 증권업으로 주요 영업을 변경하고, 2009년 2월 4일 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률'에 따라 금융투자업 인가를 받았습니다.
라. 본사의 주소, 전화번호 및 홈페이지- 본사주소 : 서울특별시 영등포구 여의나루로 60 여의도포스트타워- 전화번호 : 02-2184-2000- 홈페이지 : http://www.daolsecurities.com
마. 회사사업 영위의 근거가 되는 법률당사는 "자본시장과 금융투자업에 관한 법률", "상법", "민법", "외국환거래법", "주식회사의 외부감사에 관한 법률"등에 근거하여 사업을 영위하고 있습니다.

중소기업 등 해당 여부

중소기업 해당 여부
미해당

벤처기업 해당 여부
미해당

중견기업 해당 여부
미해당

사. 주요 사업의 내용당사는 "자본시장과 금융투자업에 관한 법률"에 의한 증권 및 장내ㆍ외 파생상품의 투자매매ㆍ투자중개와 투자자문 및 투자일임의 서비스를 제공하고 있습니다.인가(등록)업무 단위에 따라 당사는 IBㆍ법인&채권 BrokerageㆍFICCㆍ리테일부문ㆍ리서치부문 사업을 영위하고 있으며, 부문별 주요사업의 내용은 다음과 같습니다.IB : 부동산 등 대체투자 자산에 대한 금융자문 및 인수법인&채권 Brokerage : 기관투자자 중심의 채권, CP, CD 중개 업무파생상품 : 파생결합증권 등 장외파생상품 설계 및 구조화 업무리테일 : 비대면 계좌 및 PB형 랩어카운트 활성화 등 금융상품 판매리서치 : 시장 상황에 맞는 맞춤형 투자정보 제공※ 주요사업에 대한 상세내용은 보고서의 'Ⅱ.사업의내용'을 참조하시기 바랍니다.

아. 신용평가에 관한 사항(1) 신용평가당사가 최근 3사업연도 동안 받은 신용등급은 아래와 같습니다.

평가일
평가대상유가증권 등
평가대상 유가증권의신용등급
평가회사(신용평가등급범위)
평가구분

2023.07.20
회사채
A(안정적)
한국신용평가(A1~D)
본평가

2023.07.20
회사채
A(안정적)
나이스신용평가(A1~D
본평가

2023.06.19
파생결합사채
A(안정적)
한국신용평가(A1~D)
본평가

2023.06.19
기업어음
A2
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2023.06.19
전자단기사채
A2
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2023.06.16
파생결합사채
A(안정적)
나이스신용평가(A1~D)
본평가

2023.06.16
기업어음
A2
나이스신용평가(A1~D)
정기평가

2023.06.16
전자단기사채
A2
나이스신용평가(A1~D)
정기평가

2023.06.19
파생결합사채
A(안정적)
한국신용평가(A1~D)
본평가

2023.06.19
기업어음
A2
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2023.06.19
전자단기사채
A2
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2022.12.29
파생결합사채
A(안정적)
한국신용평가(A1~D)
본평가

2022.12.28
기업어음
A2
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2022.12.28
전자단기사채
A2
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2022.12.29
기업어음
A2
나이스신용평가(A1~D)
정기평가

2022.12.29
전자단기사채
A2
나이스신용평가(A1~D)
정기평가

2022.12.14
파생결합사채
A(안정적)
나이스신용평가(A1~D)
본평가

2022.12.14
파생결합사채
A(안정적)
한국기업평가(A1~D)
본평가

2022.11.30
기업어음
A2
한국기업평가(A1~D)
정기평가

2022.11.30
전자단기사채
A2
한국기업평가(A1~D)
정기평가

2022.05.24
기업어음
A2
한국신용평가(A1~D)
본평가

2022.05.24
전자단기사채
A2
한국신용평가(A1~D)
본평가

2022.05.24
회사채
A(안정적)
한국신용평가(A1~D)
본평가

2022.05.18
기업어음
A2
나이스신용평가(A1~D)
본평가

2022.05.18
전자단기사채
A2
나이스신용평가(A1~D)
본평가

2022.05.18
회사채
A(Stable)
나이스신용평가(A1~D)
본평가

2022.05.02
기업어음
A2
한국기업평가(A1~D)
본평가

2022.05.02
전자단기사채
A2
한국기업평가(A1~D)
본평가

2022.05.02
회사채
A(안정적)
한국기업평가(A1~D)
본평가

2021.12.27
기업어음
A2-
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2021.12.27
전자단기사채
A2-
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2021.12.27
회사채
A-(긍정적)
한국신용평가(A1~D)
수시평가

2021.12.01
후순위채548-1
BBB+(Positive)
나이스신용평가(A1~D)
수시평가

2021.12.01
기업어음
A2-
나이스신용평가(A1~D)
정기평가

2021.12.01
전자단기사채
A2-
나이스신용평가(A1~D)
정기평가

2021.12.01
회사채
A-(Positive)
나이스신용평가(A1~D)
수시평가

2021.08.25
후순위채548-1
BBB+(Stable)
나이스신용평가(A1~D)
수시평가

2021.06.24
기업어음
A2-
나이스신용평가(A1~D)
본평가

2021.06.24
전자단기사채
A2-
나이스신용평가(A1~D)
본평가

2021.06.24
회사채
A-(Stable)
나이스신용평가(AAA~D)
본평가

2021.05.21
기업어음
A2-
한국신용평가(A1~D)
본평가

2021.05.21
전자단기사채
A2-
한국신용평가(A1~D)
본평가

2021.05.21
회사채
A-(안정적)
한국신용평가(AAA~D)
본평가

2020.12.23
기업어음
A2
서울신용평가(A1~D)
정기평가

2020.12.23
전자단기사채
A2
서울신용평가(A1~D)
정기평가

2020.12.22
기업어음
A2-
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2020.12.22
전자단기사채
A2-
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2020.12.17
기업어음
A2-
나이스신용평가(A1~D)
정기평가

2020.12.17
전자단기사채
A2-
나이스신용평가(A1~D)
정기평가

2020.06.26
기업어음
A2
서울신용평가(A1~D)
본평가

2020.06.26
전자단기사채
A2
서울신용평가(A1~D)
본평가

2020.06.26
기업어음
A2-
나이스신용평가(A1~D)
본평가

2020.06.26
전자단기사채
A2-
나이스신용평가(A1~D)
본평가

2020.06.26
회사채
A-(Stable)
나이스신용평가(AAA~D)
본평가

2020.05.22
기업어음
A2-
한국신용평가(A1~D)
본평가

2020.05.22
전자단기사채
A2-
한국신용평가(A1~D)
본평가

2020.05.22
회사채
A-(안정적)
한국신용평가(AAA~D)
본평가

(2) 신용등급체계 및 부여의미

유가증권종류별
국내신용등급체계
부여의미

단기신용등급
A1
적기상환능력이 최고수준이며, 현단계에서 합리적으로 예측가능한 어떠한 환경변화에도 영향을 받지 않을 만큼 안정적임

A2
적기상환능력이 우수하지만 A1등급에 비해 다소 열등한 요소가 있음

A3
적기상환능력이 양호하지만 장래 급격한 환경변화에 따라 영향을 받을 가능성이 있음

B
적기상환능력은 인정되지만 투기적인 요소가 내재되어 있음

C
적기상환능력이 의문시됨

D
지급불능상태에 있음

기업신용등급
AAA
전반적인 채무상환능력이 최고수준이며, 현단계에서 합리적으로 예측가능한 장래의 어떠한 환경변화에도 영향을 받지 않을 만큼 안정적임

AA
전반적인 채무상환능력이 매우 높지만 AAA등급에 비해 다소 열등한 요소가 있음

A
전반적인 채무상환능력이 높지만 장래 급격한 환경변화에 따라 다소 영향을 받을 가능성이 있음

BBB
전반적인 채무상환능력은 인정되지만 장래 환경변화로 전반적인 채무상환능력이 저하될 가능성이 있음

BB
전반적인 채무상환능력에 당면 문제는 없지만 장래의 안정성 면에서 투기적 요소가 내포되어 있음

B
전반적인 채무상환능력이 부족하여 투기적이며, 장래의 안정성에 대해서는 현단계에서 단언할 수 없음

CCC
채무불이행이 발생할 가능성을 내포하고 있어 매우 투기적임

CC
채무불이행이 발생할 가능성이 높아 상위등급에 비해 불안요소가 더욱 많음

C
채무불이행이 발생할 가능성이 극히 높고 현단계에서는 장래 회복될 가능성이 없을 것으로 판단됨

D
채무 지급불능상태에 있음

자. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부
주권상장(또는 등록ㆍ지정)일자
특례상장 등여부
특례상장 등적용법규

상장
1996년 11월 23일
해당사항 없음
해당사항 없음

[연결대상 주요 종속회사]

다올자산운용(주)가. 회사의 법적, 상업적 명칭회사의 명칭은 "다올자산운용주식회사"라고 표기합니다. 또한 영문으로는 "Daol Asset Management Co., Ltd."라 표기합니다.
나. 설립일자 및 존속기간회사는 집합투자자산을 운용할 목적으로 1999년 9월 11일 설립되었습니다.
다. 본사의 주소, 홈페이지- 본사주소 : 서울특별시 영등포구 여의나루로 60- 전화번호 : 02-788-8400- 홈페이지 : http://www.daolfund.com
라. 주요 사업의 내용회사는 집합투자업 업무를 영위하는 자산운용사 입니다.※ 주요사업에 대한 상세내용은 보고서의 'Ⅱ.사업의내용'을 참조하시기 바랍니다.

(주)다올저축은행가. 회사의 법적, 상업적 명칭회사의 명칭은 "주식회사 다올저축은행"이고 영문으로는 "Daol Savings Bank Co.,Ltd"라고 표기합니다.
나. 설립일자 및 존속기간당사는 1972년 5월 15일 설립되었습니다.
다. 본사의 주소, 홈페이지- 본사주소 : 서울시 강남구 테헤란로 504 해성빌딩 3층, 13층~16층- 전화번호 : 02-1544-6700- 홈페이지 : http://www.daolsb.com
라. 주요 사업의 내용

사업부문

내용

수신부문

보통예금, 정기예적금 등 예금업

여신부문

신용대출/담보대출 등 대출업무

※ 주요사업에 대한 상세내용은 보고서의 'Ⅱ.사업의내용'을 참조하시기 바랍니다.
Daol Securities (Thailand) PCL가. 회사의 법적, 상업적 명칭회사의 명칭은 "Daol Securities (Thailand) PCL"라고 표기합니다.
나. 설립일자 및 존속기간2008년 7월 태국 현지 증권사(Far East Securities)를 인수하였으며, 2019년 12월 지주회사 제체 전환에 따라 Daol (Thailand) PCL의 자회사로 편입 되었습니다.
다. 본사의 주소, 홈페이지- 본사주소 : 87/2 CRC Tower, 9ht, 18th, 39th FL, All Seasons Place, Wireless Rd, Lumpini, Patumwan, Bangkok 10330, Thailand- 전화번호 : 66-2-351-1800- 홈페이지 : http://www.daol.co.th
라. 주요 사업의 내용회사는 태국내 증권업 업무를 주요 영업으로 하고 있으며, 리테일부문, 기관 Brokerage, IB, WM 사업부문을 영위하는 종합 증권사 입니다.※ 주요사업에 대한 상세내용은 보고서의 'Ⅱ.사업의내용'을 참조하시기 바랍니다.
그 외 특수목적기구1) 1000 Harbor Boulevard Investor REIT LLC2) 1000 Harbor JV LLC3) 1000 Harbor Owner LLC4) 케이비이천로지스틱스 제5호주) 상기 회사는 자산유동화를 위한 구조화기업으로 지배기업은 지분을 보유하고 있지 않으나 피투자자 관련활동에 대한 힘, 변동이익 노출, 변동이익에 영향을 미치기 위해 힘을 사용하는 능력을 종합적으로 고려하여 지배기업이 지배하고 있다고 판단하여 연결대상 종속회사로 분류되었으며, BNK US밸류일반사모부동산투자3호, 부금일물류퍼스트(주), 부금일물류세컨드(주)의 지분관계에 있는 회사들입니다.

2. 회사의 연혁

최근 5사업연도 중 발생한 회사의 주된 변동내용은 다음과 같습니다.

가. 회사의 주된 변동내용

일 자
내 용

2019.01.16
투자매매업(장외파생상품)ㆍ투자중개업(장외파생상품)인가

2019.12.27
Daol Securities (Thailand) PCL 지주회사 전환

2020.07.01
Daol New York, LLC 지분 매입

2021.02.01
본점 소재지 이전 : 서울시 영등포구 여의나루로 60 여의도포스트타워

2021.03.25
대표이사 변경 (변경 전) : 이병철, 최석종 → (변경 후) : 이병철, 이창근

2021.08.13
다올인베스트먼트 Pre-IPO로 인한 지분율 변동 (변동 전 100%→변동 후 65%)

2021.11.25
유진에스비홀딩스 지분취득 (지분율 60.19%)

2021.12.16
다올인베스트먼트 코스닥시장 상장 (상장 후 다올인베스트먼트 52% 보유)

2021.12.21
유진에스비홀딩스 유진저축은행(現 다올저축은행) 합병 (합병 후 유진저축은행 60.19% 보유)

2022.03.24
다올투자증권주식회사로 사명변경

2023.03.23
다올인베스트먼트(주) 매각 완료

2023.03.24
대표이사 변경 (변경 전) : 이병철, 이창근 → (변경 후) : 이병철, 황준호

주) 회사명은 현재 사명으로 기재하였음

다올자산운용(주)

일 자
내 용

2018.01.31
2018 매일경제 증권대상 (베스트운용사 주식형 부문)

2018.02.08
2018 한국경제 펀드대상 (해외주식부문 베스트펀드상, KTB중국1등주펀드)

2018.02.08
2018 아시아경제 아시아펀드대상 (1등주 펀드 베스트펀드상, KTB글로벌4차산업)

2018.02.13
2018 뉴스핌 캐피탈마켓대상 (베스트펀드매니저상, 해외주식펀드부문)

2018.04.09
업계 최대 코스닥벤처펀드 출시

2018.05.29
수탁고 12조원 달성 (대체투자부문 2.4조원 달성)

2018.11.27
2018 서울경제 증권대상 (홀해의 펀드매니저상, 코스닥벤처펀드)

2018.12.12
2018 머니투데이 대한민국 펀드대상 (베스트연금펀드(개인연금), KTB중국1등주펀드)

2019.01.30
한국경제 제18회 대한민국 펀드 대상 (올해의 펀드매니저 공모 부문 수상, 리틀빅스타펀드)

2020.02.13
2020 아시아경제 아시아펀드대상 (베스트운용사 국내주식형(액티브))

2021.02.08
2021 아시아경제 아시아펀드대상 (베스트펀드-해외주식형(KTB글로벌4차산업1등주펀드)

2021.02.16
2021 대한민국 펀드 대상 (해외주식 부문 베스트 운용사)

2021.03.30
2021 매일경제 증권대상 (베스트펀드, 해외주식형 부문)

2021.03.02
2021 모닝스타 어워즈 (국내주식 부문 베스트운용사)

2021.03.29
본점 소재지 이전 (서울시 영등포구 여의나루로 60 여의도포스트타워)

2021.12.13
2021 머니투데이 대한민국 펀드대상 (베스트펀드-국내주식형(KTB VIP스타셀렉션펀드))

2021.12.15
수탁고 15조원 달성

2022.02.15
2022 한국경제 펀드대상 (국내주식부문 베스트펀드상, KTB VIP스타셀렉션펀드)

2022.02.15
2022 KG제로인 펀드어워즈 (국내주식형 최우수상)

2022.02.23
2022 더벨 Korea Wealth Management Award (올해의 주식형펀드, KTB VIP스타셀렉션펀드)

2022.03.15
2022 매일경제 증권대상 (베스트운용사, 주식형 부문)

2022.03.23
다올자산운용주식회사로 사명변경

2022.06.09
제8회 매일경제 퇴직연금대상 (연금펀드부문 국내형 최우수상)

2023.01.02
현 대표이사 이창희 사장 취임

(주)다올저축은행

일 자
내 용

2020.08.03
본사 이전(서울시 강남구 테헤란로 504, 해성빌딩3층, 13층~16층)

2021.12.16
최대주주인 유진에스비홀딩스주식회사 흡수합병, 최대주주 변경(변경 전 : 유진그룹 → 변경 후 : 다올투자증권)

2021.12.21
황준호 대표이사 취임

2022.03.21
사명 변경 (주식회사 유진저축은행 → 주식회사 다올저축은행)

2023.03.20
현 대표이사 김정수 사장 취임

Daol Securities (Thailand) PCL

일 자
내 용

2018.11
자회사 Daol REIT Management(리츠사) 및 Daol Asset Management(자산운용사) 설립

2019.12
지주회사 체제 전환(Daol Holding (Thailand) PCL 분할 설립 후 자회사로 편입)

2022.08.15
사명변경(KTBST Securities PCL → Daol Securities (Thailand) PCL

나. 경영진 및 감사의 중요한 변동

변동일자
주총종류
선임
임기만료또는 해임

신규
재선임

2019년 03월 27일
정기주총
사외이사 정유신사외이사 이석환사외이사 Ting Chen
대표이사 이병철대표이사 최석종
사외이사 임주재(임기만료)사외이사 Liu Zhe(사임)

2020년 03월 26일
정기주총
사외이사 이현주
-
-

2021년 03월 25일
정기주총
대표이사 이창근사외이사 이혁
사내이사 김형남사외이사 Benny Chung
사외이사 박동수(임기만료),사외이사 이석환(사임)

2022년 03월 24일
정기주총
사외이사 박찬수사외이사 이상무사외이사 기은선
대표이사 이병철사내이사 최석종
사외이사 정유신(임기만료)사외이사 Ting Chen(임기만료)사외이사 Benny Chung(사임)

2023년 3월 24일
정기주총
대표이사 황준호
사내이사 이창근사외이사 이현주
사내이사 최석종(임기만료)

다. 최대주주의 변동2018년 3월 2일 최대주주가 변경 전 권성문 등 4인(38.32%)에서 변경 후 이병철 등 4인(25.53%)으로 변경되었으며, 2022년 12월 31일 기준 최대주주는 이병철 외 11인(25.81%, 보통주 및 우선주 합산 지분율)입니다.
라. 상호의 변경2022년 3월 24일 개최된 제42기 정기 주주총회에서 정관 개정을 통해 상호가 변경되었습니다.국문명 : (변경전) 케이티비투자증권주식회사 (변경후) 다올투자증권주식회사영문명 : (변경전) KTB Investment & Securities Co., Ltd. (변경후) Daol Investment & Securities Co., Ltd.
마. 회사가 회의, 회사정리절차 그 밖에 이에 준하는 절차를 밟은 적이 있거나 현재 진행중인 경우 그 내용의 결과해당사항 없음.
바. 회사가 합병등을 한 경우 그 내용해당사항 없음.
사. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화해당사항 없음.
아. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용해당사항 없음

3. 자본금 변동사항

가. 자본금 변동추이

(단위 : 원, 주)

종류
구분
제44기(2023년 1분기)
제43기(2022년말)
제42기(2021년말)
제41기(2020년말)
제40기(2019년말)
제39기(2018년말)

보통주
발행주식총수
60,612,599
60,314,092
60,314,092
60,314,092
60,314,092
60,314,092

액면금액
5,000
5,000
5,000
5,000
5,000
5,000

자본금
303,062,995,000
301,570,460,000
301,570,460,000
301,570,460,000
301,570,460,000
301,570,460,000

우선주
발행주식총수
9,253,728
9,552,235
5,051,165
6,855,170
10,282,740
10,282,740

액면금액
5,000
5,000
5,000
5,000
5,000
5,000

자본금
97,682,340,000
99,174,875,000
51,413,700,000
51,413,700,000
51,413,700,000
51,413,700,000

기타
발행주식총수
-
-
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-
-
-

합계
자본금
400,745,335,000
400,745,335,000
352,984,160,000
352,984,160,000
352,984,160,000
352,984,160,000

주1) 제41기 소각 : 제2종 상환전환우선주(전량) 3,427,570주 소각 (제2020-3차 이사회 결의, 관련공시: 주식소각결정 2020.03.26)주2) 제42기 소각 : 제1종 상환전환우선주(일부) 1,804,005주 소각 (제2021-3차 이사회 결의, 관련공시: 주식소각결정 2021.03.25)주3) 제43기 소각 : 제1종 상환전환우선주(전량) 5,051,165주 소각 (제2022-3차 이사회 결의, 관련공시: 주식소각결정 2022.03.24)주4) 제43기 발행 : 신규 상환전환우선주 9,552,235주(제1종 6,686,564주, 제2종 2,865,671주) 발행 (제2022-3차 이사회 결의) (관련공시: 주요사항보고서(유상증자결정) 2022.03.17, 유상증자또는주식관련사채등의발행결과(자율공시) 2022.03.30)주5) 상기 주1) ~ 주3) 소각절차(총 10,282,740주) 진행에 따라 회사의 자본금은 발행주식의 액면총액과 상이합니다.

4. 주식의 총수 등

가. 주식의 총수 현황

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
비고

보통주
우선주
합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수
2,000,000,000
-
2,000,000,000
-

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수
60,911,106
19,834,975
80,746,081
-

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수
-
10,879,754
10,879,754
-

1. 감자
-
-
-
-

2. 이익소각
-
-
-
-

3. 상환주식의 상환
-
10,282,740
10,282,740
-

4. 기타
-
597,014
597,014
-

Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)
60,911,106
8,955,221
69,866,327
-

Ⅴ. 자기주식수
1,741,289
-
1,741,289
-

Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)
59,169,817
8,955,221
68,125,038
-

주1) 회사가 발행할 주식의 총수는 보통주와 우선주를 포함하여 총 20억주 입니다.주2) 주식 소각 및 발행 내역- 제41기 소각 : 제2종 상환전환우선주(전량) 3,427,570주 소각 (제2020-3차 이사회 결의, 관련공시: 주식소각결정 2020.03.26)- 제42기 소각 : 제1종 상환전환우선주(일부) 1,804,005주 소각 (제2021-3차 이사회 결의, 관련공시: 주식소각결정 2021.03.25)- 제43기 소각 : 제1종 상환전환우선주(전량) 5,051,165주 소각 (제2022-3차 이사회 결의, 관련공시: 주식소각결정 2022.03.24)- 제43기 발행 : 상환전환우선주 9,552,235주(제1종 6,686,564주, 제2종 2,865,671주) 신규발행 (제2022-3차 이사회 결의, 관련공시 : 주요사항보고서(유상증자결정) 2022.03.17, 유상증자또는주식관련사채등의발행결과(자율공시) 2022.03.30)주3) 상환전환우선주의 보통주 전환 내역- 상환전환우선주 298,507주 보통주 전환 (관련공시 : 기타경영사항(자율공시) 2023.03.31)- 상환전환우선주 298,507주 보통주 전환 (관련공시 : 기타경영사항(자율공시) 2023.04.21)

5. 정관에 관한 사항

가. 정관의 최근 변경일동 공시서류에 첨부된 정관의 최근 개정일은 2023년 3월 24일입니다.

나. 정관 변경 이력

정관변경일
해당주총명
주요변경사항
변경이유

2023년 03월 24일
제43기정기주주총회
- 주주총회 의결권행사 기준일과 배당 기준일 분리 및 공고의무 명시- 중간배당의 근거조항 분리 및 공고의무 명시
- 금융위원회가 발표한 배당절차 개선방안이 반영된 '상장회사의 표준정관' 개정안에 근거하여 당사 정관 정비

2022년 03월 24일
제42기정기주주총회
- 상호 변경(국문/영문)- 상호 변경에 따른 회사 인터넷 홈페이지 주소 변경- 무의결권 배당우선주식의 수와 내용
- 상호 변경에 따른 정관 내용 변경(명칭 및 홈페이지 주소 등)- 무의결권 배당우선 종류주식의 발행 시 이사회로 정하는 사항 및 준용 조항 명확화

2021년 03월 25일
제41기정기주주총회
- 신주의 배당기산일- 무의결권 배당우선주식 수와 내용- 주주명부 작성 비치- 주주명부의 폐쇄 및 기준일
- 개정 상법 시행에 따른 개정사항 변경- 개정 전자증권법 시행에 따른 개정사항 변경

2020년 03월 26일
제40기정기주주총회
- 목적- 무의결권 배당우선주식의 수와 내용- 이사의 수- 이사회의 구성과 소집
- 금융투자업에서 규정에서 제외된 특정업무 제외(금융투자업 규정 제4-1조 변경 내용 반영)- 개정 지배구조법 시행에 따른 개정사항 반영

2019년 03월 27일
제39기정기주주총회
- 주식 및 신주인수권증서에 표시 되어야 할 권리의 전자등록- 사채 및 신주인수권증권에 표시되어야 할 권리의 전자등록- 사채발행에 관한 준용 규정- 외부감사인의 선임
- '19.9월 시행되는 주식 사채 등의 전자등록 에 관한 법률 반영- '19.9월 시행되는 전자증권법 반영- 개정 외부감사법 제10조에 따라 외부감사인 선정 권한의 변경 내용을 반영

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

연결재무제표기준에 의한 지배기업인 당사는 연결재무제표 작성대상 종속회사인 다올자산운용㈜, ㈜다올저축은행, Daol Securities (Thailand) PCL 등을 포함한 42개 내국법인 및 10개 외국법인으로 이루어져 있으며, 금융투자업, 집합투자업 등의 사업을 영위하고 있습니다.전기말 기준 주요 종속회사였던 다올인베스트먼트(주)는 (주)우리금융지주로의 지분매각이 당분기 중에 종결됨에 따라 작성기준일 기준 연결대상 종속회사에서 제외되었습니다.연결기준 당분기 및 전분기 사업부문별 영업성과는 아래와 같습니다.

(단위:백만원)

구분
영업수익
영업이익
분기순이익

2023년 1분기
2022년 1분기
2023년 1분기
2022년 1분기
2023년 1분기
2022년 1분기

금융투자업
414,860
317,713
5,983
69,670
114,110
64,802

집합투자업
10,400
11,030
1,741
289
2,555
944

기타투자업
1,584
8,137
432
1,941
752
-2

저축은행업
105,918
88,256
-10,813
24,998
-8,308
18,848

기타
16,467
16,086
1,847
-6,736
1,472
-3,248

보고부문 합계
549,229
441,222
-810
90,162
110,581
81,344

연결조정
-4,032
-28,931
-10,661
-22,008
-72,018
-29,052

합계
545,197
412,291
-11,471
68,154
38,563
52,292

연결기준 당분기 사업부문별 자산 및 부채의 내용은 아래와 같습니다.

(단위:백만원)

구분
자산
부채

2023년 1분기
2022년말
2023년 1분기
2022년말

집합투자업
4,831,871
4,225,923
3,999,244
3,516,360

집합투자업
80,704
80,023
9,926
11,847

기타투자업
24,535
355,626
4,940
36,549

저축은행업
4,461,151
4,824,875
4,020,839
4,376,244

기타
961,555
957,566
493,599
489,156

보고부문 합계
10,359,816
10,444,013
8,528,548
8,430,156

연결제거
-873,181
-940,309
76,060
87,132

합계
9,486,635
9,503,704
8,604,608
8,517,288

연결기준 당분기말 현재 자산총계는 9조 4,866억원을 기록하여 전기 대비 171억원, 0.2% 감소하였으며, 부채총계는 8조 6,046억원으로 전기 대비 873억원, 1.0% 증가하였습니다. 자본총계는 전기 대비 10.6%, 1,043억원 감소한 8,820억원입니다.당사 및 종속회사의 사업부문별 현황을 요약하면 아래와 같습니다.다올투자증권은 투자매매업, 투자중개업, 투자일임 및 투자자문업 등의 금융투자업무를 영위함으로써 자금의 중개를 통해 개인에게는 투자의 기회를 제공하고 기업에게는 필요자금을 조달하여 사회적 자본을 효율적으로 배분하는 기능을 수행하고 있습니다. 당사는 IB, 법인&채권 Brokerage, FICC, 리테일, 리서치 부문의 영업활동을영위하고 있으며 각 부문별 특화된 영업전략을 통해 중소형사의 강점을 극대화하고 있습니다.다올투자증권의 각 부문별 영업성과는 아래와 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분
영업수익
영업이익
당기순이익

2023년 1분기
2022년 1분기
2023년 1분기
2022년 1분기
2023년 1분기
2022년 1분기

투자중개
151,434
77,244
3,580
6,137
3,580
6,137

자기매매
166,123
109,388
4,975
629
4,975
629

인수주선
66,090
71,367
-7,933
35,790
-7,933
35,790

자기자본투자
4,193
4,119
1,004
1,486
746
2,974

자산관리
940
925
296
901
296
901

종속기업투자
7,800
19,849
5,257
15,160
149,285
16,928

기타
2,761
2,857
-541
-2,956
-36,315
-13,566

합계
399,341
285,749
6,637
57,147
114,634
49,793

별도기준 당분기말 현재 자산총계는 4조 4,980억원을 기록하여 전기말 대비 5,580억원, 14.2% 증가하였으며, 부채총계는 3조 7,310억원으로 전기말 대비 4,517억원, 13.8% 증가하였습니다. 자본총계는 전기말 대비 1,063억원, 16.1% 증가한 7,670억원이며, 당분기 영업이익은 위축된 부동산 경기로 인수주선 부문 실적이 감소하며 전년동기 대비 88.4%, 505억원 감소한 66억원을 기록하였습니다. 분기순이익은 전년동기 대비 130.2%, 648억원 증가한 1,146억원을 기록하였으나, 이는 2023년 3월 23일 주요종속회사였던 다올인베스트먼트(주)와 그 종속회사를 매각하면서 발생한 처분이익 1,440억원이 포함되어 있습니다.[연결대상 주요 종속회사]다올자산운용(주)주요 종속회사 중 집합투자업을 영위하는 다올자산운용(주)은 다수의 투자자로부터 위탁받은 자금을 주식, 채권, 부동산 인프라 등에 투자하고 있습니다. 기존의 주식, 채권과 같은 전통자산 투자에 더해 투자자들의 니즈가 증가하고 있는 부동산, 특별자산 등 대체투자로의 투자를 확대하여 지속적인 성장을 거듭하고 있습니다. 집합투자업은 다수의 투자자를 통해 확보한 AUM으로 안정적인 수익 창출이 가능하므로, 운용사의 업력과 노하우로 투자자들의 수요에 부합되는 다양한 펀드 상품을 적시에 개발하여 AUM을 지속 확대하는 전략으로 산업내 경쟁력을 유지해나갈 예정입니다.당분기말 자산총계는 직전 회계연도 대비 0.8% 증가한 791억원, 부채총계는 16.4% 감소한 95억원을 기록하였습니다. 자기자본 총계는 696억원으로 직전 회계연도 대비 3.7% 증가하였습니다. 당분기 영업이익은 전년동기 대비 13억 증가한 17억원, 분기순이익은 15억 증가한 25억원을 기록하였습니다.(주)다올저축은행저축은행업은 서민과 중소기업의 금융편의를 도모하고 저축 증대를 목적으로 설립된 서민금융업종입니다. 중ㆍ저 신용도 고객에게 예금 및 대출을 진행하는 여수신업무가 주요 사업이며, 이에 따라 국내 경제 및 경기변동에 민감도가 높은 특징을 가집니다. (주)다올저축은행은 업계 최상위권의 규모로 안정적인 자산건전성을 바탕으로 부동산 PF 등 관련 상품 다각화를 통해 업무범위를 확대하고 성장성 및 수익성을 개선하고 있습니다. 또한, 시대의 흐름에 맞게 디지털 부문에 대한 과감한 투자를 통해 디지털뱅크로의 도약을 추진하고 있습니다.당분기 다올저축은행의 K-IFRS기준 자산총계는 직전 회계연도 대비 7.5% 감소한 4조 4,612억원, 부채총계는 8.1% 감소한 4조 208억원을 기록하였습니다. 자기자본 총계는 4,403억원으로 직전 회계연도 대비 1.9% 감소하였습니다. 당분기 영업이익과 분기순이익은 각각 -108억원과 -83억원입니다.Daol Securities (Thailand) PCL주요 종속회사 중 태국내 증권업을 영위하는 Daol Securities (Thailand) PCL은 Retail Brokerage, Institution Brokerage, IB, Wealth Management 사업을 영위하고 있습니다. 일반적으로 거래 수수료에 의존하는 태국현지 타 증권사와 달리 고액 자산가중심의 WM 영업, 채권 등 발행주관 IB 업무로 다변화된 수익구조를 구축하고 있습니다.

2. 영업의 현황

가. 종류별 영업실적

(단위 : 백만원)

구분
제44기 1분기
제43기 1분기
제43기
제42기

수수료수익
12,787
75,756
217,251
206,351

금융자산(부채)평가및처분이익
317,475
164,920
890,783
226,645

이자수익
35,279
18,633
104,707
62,229

배당금수익
8,099
22,954
26,348
20,669

외환거래이익
25,210
1,932
25,870
3,824

기타의 영업수익
491
1,554
3,367
2,505

영업수익 합계
399,341
285,749
1,268,326
522,223

주) K-IFRS적용 별도 재무제표 기준임.

(1) 부문별 상세내역

(단위 : 백만원)

구분
영업수익
영업이익(손실)
당기순이익(손실)

제44기1분기
제43기1분기
제43기
제42기
제44기1분기
제43기1분기
제43기
제42기
제44기1분기
제43기1분기
제43기
제42기

투자중개
151,434
77,244
555,493
167,345
3,580
6,137
14,755
24,859
3,580
6,137
14,755
24,859

자기매매
166,123
109,388
456,081
141,384
4,975
629
3,409
444
4,975
629
3,409
444

인수주선
66,090
71,367
205,828
178,323
-7,933
35,790
32,128
82,083
-7,933
35,790
32,856
82,083

자기자본투자
4,193
4,119
16,946
2,267
1,004
1,486
4,710
-2,330
746
2,974
5,994
-1,724

자산관리
940
925
3,542
3,477
296
901
1,574
2,362
296
901
1,574
2,362

종속기업투자
7,800
19,849
19,849
20,075
5,257
15,160
17,304
6,051
149,285
16,928
20,535
127,621

기타
2,761
2,857
10,588
9,352
-541
-2,956
-27,781
-8,022
-36,315
-13,566
-30,754
-56,142

합계
399,341
285,749
1,268,326
522,223
6,637
57,147
46,099
105,447
114,634
49,793
48,368
179,503

주) K-IFRS적용 별도 재무제표 기준임.

[연결대상 주요 종속회사]
다올자산운용(주)

(단위 : 백만원)

영업종류
FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

집합투자기구운용보수
5,743
8,136
39,280
27,537

수수료수익 (일임, 자문)
959
937
6,792
3,825

기타영업수익
2,759
1,411
3,157
12,400

영업수익 합계
9,461
10,484
49,229
43,762

주) K-IFRS적용 별도 재무제표 기준임.

(주)다올저축은행

(단위 : 백만원)

구분

FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

이자수익

98,690
79,429
361,049
293,088

수수료수익

1,782
5,736
21,792
11,129

기타수익

5,446
3,091
16,263
13,179

영업수익 합계

105,918
88,256
399,104
317,395

주) K-IFRS적용 별도 재무제표 기준임.

Daol Securities (Thailand) PCL

(단위 : 백만원)

영업종류
FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

Retail Brokerage
3,128
5,223
15,187
17,186

Institution Brokerage
397
1,143
3,099
3,514

Investment Banking
3,377
2,947
14,858
12,134

Wealth Management
6,763
9,648
31,317
48,597

Private Fund
799
861
2,779
3,364

영업수익 합계
14,464
19,822
67,240
84,795

나. 자금조달 및 운용실적(1) 자금조달실적

(단위 : 백만원,%)

구 분
제44기 1분기
제43기 1분기
제43기
제42기

평균잔액
구성비
평균잔액
구성비
평균잔액
구성비
평균잔액
구성비

자본
자본금
400,745
8.79%
368,905
7.77%
392,785
7.80%
352,984
7.48%

자본잉여금
85,129
1.87%
85,099
1.87%
85,117
1.69%
85,060
1.80%

자본조정
-4,602
0.00%
-5,399
0.00%
-5,107
0.00%
-3,176
0.00%

기타포괄손익누계액
17
0.00%
-
0.00%
-4
0.00%
-
0.00%

이익잉여금
214,973
4.72%
224,083
5.36%
208,277
4.14%
161,679
3.43%

예수부채
고객예수금
326,925
7.17%
187,030
6.66%
185,878
3.69%
288,465
6.11%

금융부채
매도유가증권
193,675
4.25%
492,748
10.23%
471,332
9.36%
362,421
7.68%

파생상품
91,338
2.00%
74,665
1.07%
94,528
1.88%
23,002
0.49%

매도파생결합증권
24,596
0.54%
124,121
2.61%
109,846
2.18%
157,780
3.34%

차입부채
콜머니
33,333
0.73%
26,667
1.54%
44,417
0.88%
15,833
0.34%

차입금
895,285
19.64%
735,206
15.52%
791,705
15.73%
773,485
16.39%

RP매도
1,702,434
37.34%
1,697,688
37.85%
1,760,012
34.96%
1,653,731
35.05%

사채
101,667
2.23%
95,000
2.09%
95,000
1.89%
30,667
0.65%

기타부채
충당부채
10,136
0.22%
19,752
0.42%
11,982
0.24%
18,630
0.39%

기타
483,670
10.61%
1,016,761
7.12%
788,810
15.67%
797,592
16.90%

합 계
4,559,321
100.00%
5,142,325
100.00%
5,034,578
100.00%
4,718,154
100.00%

주1) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준.주2) 평균잔액은 기중 매월말 잔액의 평균을 기재함.주3) 사채에는 후순위사채를 포함하여 기재함

(2) 자금운용실적

(단위 : 백만원,%)

구 분
제44기 1분기
제43기 1분기
제43기
제42기

평균잔액
구성비
평균잔액
구성비
평균잔액
구성비
평균잔액
구성비

현금예금
현금 및 현금성 자산
304,120
6.67%
365,961
7.12%
312,367
6.20%
378,462
8.02%

예치금
392,176
8.60%
415,880
8.09%
366,020
7.27%
441,998
9.37%

유가증권
당기손익-공정가치측정금융자산
2,418,394
53.04%
2,476,306
48.16%
2,639,399
52.43%
2,339,587
49.59%

파생상품
129,038
2.83%
89,510
1.74%
121,735
2.42%
32,779
0.69%

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
5,300
0.12%
2,800
0.05%
3,217
0.06%
2,800
0.06%

종속기업 및 관계기업주식
403,638
8.85%
390,137
7.59%
391,861
7.78%
255,525
5.42%

대출채권
신용공여금
306,650
6.73%
421,449
8.20%
366,755
7.28%
455,376
9.65%

RP매수
19,200
0.42%
20,333
0.40%
31,566
0.63%
20,642
0.44%

대여금
5,027
0.11%
-
0.00%
-
0.00%
-
0.00%

기타
41,261
0.90%
2,685
0.05%
8,771
0.17%
10,038
0.21%

유형자산
25,623
0.56%
27,956
0.54%
28,329
0.56%
24,366
0.52%

기타
508,894
11.16%
929,308
18.07%
764,558
15.19%
756,581
16.04%

합계
4,559,321
100.00%
5,142,325
100.00%
5,034,578
100.00%
4,718,154
100.00%

주1) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준.주2) 평균잔액은 기중 매월 말 잔액의 평균을 기재함.

[연결대상 주요 종속회사]
다올자산운용(주)(1) 자금조달실적

(단위 : 백만원,%)

구 분
FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

평균잔액
구성비
평균잔액
구성비
평균잔액
구성비
평균잔액
구성비

자본
자본금
15,214
19.09%
15,214
20.38%
15,214
19.37%
15,214
22.61%

기타불입자본
9,709
12.18%
9,709
13.00%
9,709
12.36%
9,709
14.43%

이익잉여금
43,664
54.80%
34,558
46.28%
39,818
50.70%
30,267
44.98%

기타자본구성요소
-255
-0.32%
-282
-0.38%
-280
-0.36%
-253
-0.38%

부채
기타금융부채
8,406
10.55%
11,572
15.50%
11,273
14.35%
9,946
14.78%

기타부채
2,948
3.70%
3,893
5.21%
2,801
3.57%
2,413
3.59%

합 계
79,686
100.00%
74,664
100.00%
78,535
100.00%
67,296
100.00%

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

(2) 자금운용실적

(단위 : 백만원,%)

구 분
FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

평균잔액
구성비
평균잔액
구성비
평균잔액
구성비
평균잔액
구성비

현금 및 현금성자산
1,575
1.98%
3,157
4.23%
2,025
2.58%
1,606
2.39%

유가증권
당기손익-공정가치측정금융자산
40,706
51.08%
38,872
52.06%
41,390
52.70%
36,388
54.07%

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
604
0.76%
564
0.76%
567
0.72%
602
0.89%

종속기업및관계기업투자
22,777
28.58%
17,827
23.88%
19,915
25.36%
14,845
22.06%

상각후원가측정금융자산
6,139
7.70%
6,747
9.04%
6,735
8.58%
7,298
10.84%

유형자산
4,329
5.43%
4,560
6.11%
4,558
5.80%
4,173
6.20%

무형자산
1,401
1.76%
1,495
2.00%
1,481
1.89%
1,243
1.85%

기타금융자산
-
0.00%
-
0.00%
-
0.00%
194
0.29%

기타자산
2,155
2.70%
1,442
1.93%
1,864
2.37%
947
1.41%

합 계
79,686
100.00%
74,664
100.00%
78,535
100.00%
67,296
100.00%

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준
(주)다올저축은행

(1) 자금조달실적

(단위 : 백만원,%)

구분

FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

금 액

비중

금 액

비중

금 액

비중

금 액

비중

조달

자본금

278,000
6.23%
278,000
7.15%
278,000
5.76%
278,000
7.66%

기타자본

162,312
3.64%
120,606
3.10%
170,630
3.54%
121,797
3.36%

예수부채

3,892,189
87.25%
3,381,730
87.03%
4,248,685
88.06%
3,137,239
86.44%

기타부채

128,650
2.88%
105,519
2.72%
127,560
2.64%
92,538
2.55%

합계

4,461,151
100.00%
3,885,855
100.00%
4,824,875
100.00%
3,629,574
100.00%

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

(2) 자금운용실적

(단위 : 백만원,%)

구분

FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

금 액

비중

금 액

비중

금 액

비중

금 액

비중

운용

현금및예치금

473,718
10.62%
278,303
7.16%
465,170
9.64%
308,291
8.49%

유가증권

272,340
6.10%
69,021
1.78%
448,682
9.30%
57,749
1.59%

대출채권

3,641,868
81.64%
3,480,734
89.57%
3,833,107
79.44%
3,210,988
88.47%

기타자산

73,225
1.64%
57,797
1.49%
77,916
1.61%
52,546
1.45%

합계

4,461,151
100.00%
3,885,855
100.00%
4,824,875
100.00%
3,629,574
100.00%

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

다. 투자매매 업무

(1) 증권거래현황 (요약)

(단위 : 백만원)

구분
매수
매도
합계
잔액
평가손익

지분증권
주식
41,355
41,943
83,299
314,103
-238

신주인수권증서
0
0
0
0
0

기타
136
1,070
1,206
32,744
0

계
41,491
43,013
84,504
346,848
-238

채무증권
국채, 지방채
1,484,047
1,582,128
3,066,175
91,441
11,737

특수채
250,824
1,281,746
1,532,570
69,814
484

금융채
675,782
714,827
1,390,610
542,625
18,201

회사채
141,647
204,197
345,845
1,113,584
-22,730

기업어음증권
68,387
68,198
136,585
252,398
-2,602

기타
0
0
0
0
0

계
2,620,688
3,851,097
6,471,785
2,069,861
5,089

집합투자증권
ETF
0
0
0
0
0

기타
3,156
0
3,156
66,592
-504

계
3,156
0
3,156
66,592
-504

투자계약증권
0
0
0
0
0

외화증권
지분증권
2,469
2,443
4,912
0
0

채무증권
0
0
0
0
0

집합투자증권
0
0
0
0
0

투자계약증권
0
0
0
0
0

파생결합증권
0
0
0
0
0

기타
0
0
0
0
0

계
2,469
2,443
4,912
0
0

파생결합증권
ELS
0
0
0
0
0

ELW
0
0
0
0
0

기타
0
0
0
0
0

계
0
0
0
0
0

기타증권
0
0
0
0
0

합계
2,667,804
3,896,553
6,564,356
2,483,301
4,348

주) 증권거래현황에 대한 상세내용은 보고서의 "XII.상세표"를 참조하시기 바랍니다.

※상세 현황은 '상세표-4. 증권거래 현황(상세)' 참조

2) 장내파생상품 거래현황 (요약)

(단위 : 백만원)

구분
거래금액
잔액
평가손익주1)

투기
헤지
기타
합계
자산
부채

선물
국내
상품선물
0
0
0
0
0
0
0

금융선물
0
5,086,796
0
5,086,796
0
0
-185

기타
0
0
0
0
0
0
0

국내계
0
5,086,796
0
5,086,796
0
0
-185

해외
상품선물
0
0
0
0
0
0
0

금융선물
79,827
0
0
79,827
0
0
0

기타
0
0
0
0
0
0
0

해외계
79,827
0
0
79,827
0
0
0

선물계
79,827
5,086,796
0
5,166,623
0
0
-185

옵션
국내
지수옵션
0
91
0
91
0
0
0

개별주식
0
0
0
0
0
0
0

통화
0
0
0
0
0
0
0

기타
0
0
0
0
0
0
0

국내계
0
91
0
91
0
0
0

해외
주가지수
0
0
0
0
0
0
0

개별주식
0
0
0
0
0
0
0

금리
0
0
0
0
0
0
0

통화
0
0
0
0
0
0
0

기타
0
0
0
0
0
0
0

해외계
0
0
0
0
0
0
0

옵션계
0
91
0
91
0
0
0

기타
0
0
0
0
0
0
0

합계
79,827
5,086,887
0
5,166,714
0
0
-185

주1) 당분기말 기준 장내파생상품 미결제약정 관련 정산손익임주2) 장내파생상품 거래현황에 대한 상세내용은 보고서의 "XII.상세표"를 참조하시기 바랍니다.

※상세 현황은 '상세표-5. 장내파생상품 거래현황(상세)' 참조

(3) 장외파생상품 거래현황

(단위 : 백만원)

구분
거래금액
잔액
평가손익

투기
헤지
기타
계
자산
부채

선도
신용
0
0
0
0
0
0
0

주식
0
0
0
0
0
0
0

일반상품
0
0
0
0
0
0
0

금리
0
0
0
0
10,991
475
-5,743

통화
0
0
0
0
876
301
83

기타
0
0
0
0
0
0
0

계
0
0
0
0
11,867
776
-5,660

옵션
신용
0
0
0
0
0
0
0

주식
0
0
0
0
26,498
20,271
0

일반상품
0
0
0
0
0
0
0

금리
0
0
0
0
0
0
0

통화
0
0
0
0
0
0
0

기타
0
0
0
0
0
0
0

계
0
0
0
0
26,498
20,271
0

스왑
신용
0
201,539
0
201,539
62,891
32,188
-24,760

주식
0
0
0
0
0
0
0

일반상품
0
0
0
0
0
0
0

금리
0
20,000
0
20,000
16,829
21,721
-2,494

통화
527,673
262,200
0
789,873
6,546
13,783
3,537

기타
0
0
0
0
0
0
0

계
527,673
483,739
0
1,011,412
86,266
67,691
-23,716

기타
0
0
0
0
0
0
0

합계
527,673
483,739
0
1,011,412
124,631
88,738
-29,376

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

라. 투자중개 업무

(1) 금융투자상품의 투자중개 및 수수료 현황 (요약)

(단위 : 백만원)

구분
매수
매도
합계
수수료

지분증권
4,135,781
4,214,500
8,350,281
4,000

채무증권
39,789,608
20,575,863
60,365,471
2

집합투자증권
403,024
404,193
807,217
89

투자계약증권
0
0
0
0

파생결합증권
11,900
11,155
23,055
3

외화증권
2,469
2,443
4,912
4

기타증권
0
0
0
0

증권계
44,342,782
25,208,154
69,550,936
4,099

선물
1,099,849
1,091,730
2,191,579
47

옵션
49,654
49,245
98,899
48

선도
0
0
0
0

기타 파생상품
0
0
0
0

파생상품합계
1,149,502
1,140,975
2,290,478
95

합계
45,492,284
26,349,130
71,841,413
4,194

주) 금융투자상품의 투자중개 및 수수료 현황에 대한 상세내용은 보고서의 "XII.상세표"를 참조하시기 바랍니다.

※상세 현황은 '상세표-6. 금융투자상품의 투자중개 및 수수료 현황 (상세) ' 참조

마. 투자일임 업무

(1) 투자운용인력 현황

(단위 : 백만원)

성명
직위
담당업무
자격증 종류
자격증취득일
협회등록일
상근여부
운용중인계약수
운용규모

김학현
이사대우
리테일영업
투자자산운용사
2013.11.08
2018.01.03
상근
9
2,690

장승택
부장
리테일영업
투자자산운용사
2001.05.09
2017.06.20
상근
41
5,993

박성용
부장
리테일영업
투자자산운용사
2002.12.13
2017.05.16
상근
1
45

김유림
부장
리테일영업
투자자산운용사
2004.04.02
2017.05.16
상근
-
-

(2) 투자일임계약 현황

(단위 : 명,건,백만원)

구분
당분기말
전기말
증감

고객수
46
47
-1

일임계약건수
51
52
-1

일임계약자산총액(계약금액)
8,728
8,808
-80

일임계약자산총액(평가금액)
15,621
11,941
+3,680

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

(3) 일임수수료 수입현황

(단위 : 백만원)

구분
당분기말
전기말
증감

일임수수료
일반투자자
134
657
-523

전문투자자
6
27
-21

계
140
684
-140

기타수수료
일반투자자
-
-
-

전문투자자
-
-
-

계
-
-
-

합계
일반투자자
134
657
-523

전문투자자
6
27
-21

계
140
684
-140

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준(4) 투자일임 재산 현황 (2023년 3월 31일 현재)

(단위 : 건,백만원)

구분
금융투자업자
은행
보험회사(고유계정)
보험회사(특별계정)
연기금
종금
개인
기타
계

건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액

국내계약자산
일반투자자
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
48
7,610
1
45
49
7,655

전문투자자
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
1,073
-
-
2
1,073

계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50
8,683
1
45
51
8,728

해외계약자산
일반투자자
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

전문투자자
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
일반투자자
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
48
7,610
1
45
49
7,655

전문투자자
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
1,073
-
-
2
1,073

계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
50
8,683
1
45
51
8,728

(5) 투자일임계약 금액별 분포현황(계약당시 금액 기준)

(단위 : 건,백만원,%)

구분
계약건수
계약금액

일반투자자
전문투자자
계
비율
일반투자자
전문투자자
계
비율

1억원미만
29
-
29
56.9%
1,223
-
1,223
14.0%

1억원이상~3억원미만
12
1
13
25.5%
1,768
100
1,868
21.4%

3억원이상~5억원미만
3
-
3
5.9%
1,055
-
1,054
12.1%

5억원이상~10억원미만
4
1
5
9.8%
2,609
973
3,583
41.0%

10억원이상~50억원미만
1
-
1
2.0%
1,000
-
1,000
11.5%

50억원이상~100억원미만
-
-
-
0.0%
-
-
-
0.0%

100억원이상
-
-
-
0.0%
-
-
-
0.0%

합계
49
2
51
100.0%
7,655
1,073
8,728
100.0%

주) 투자일임계약의 금액은 계약당시의 최초 금액을 기재하였으며, 투자일임재산 운용현황은 2023년 3월 31일 현재의 재산현황을 기재한것으로 평가손익으로 인하여 잔액이 상이함.

(6) 투자일임재산 운용현황(2023년 3월 31일 현재)

(단위 : 백만원)

구분
국내
해외
합계

유동성자산
예치금(위탁증거금 등)
6,824
-
6,824

보통예금
-
-
-

정기예금
-
-
-

양도성예금증서(CD)
-
-
-

콜론(Call Loan)
-
-
-

환매조건부채권매수(RP)
-
-
-

기업어음증권(CP)
-
-
-

기타
-
-
-

소계
6,824
-
6,824

증권
채무증권
국채·지방채
-
-
-

특수채
-
-
-

금융채
-
-
-

회사채
-
-
-

기타
-
-
-

소계
-
-
-

지분증권
주식
8,798
-
8,798

신주인수권증서
-
-
-

출자지분
-
-
-

기타
-
-
-

소계
8,798
-
8,798

수익증권
신탁 수익증권
-
-
-

투자신탁수익증권
-
-
-

기타
-
-
-

소계
-
-
-

투자계약증권
-
-
-

파생결합증권
ELS
-
-
-

ELW
-
-
-

기타
-
-
-

소계
-
-
-

증권예탁증권
-
-
-

기타
-
-
-

소계
8,798
-
8,798

파생상품
장내파생상품
이자율관련거래
-
-
-

통화관련거래
-
-
-

주식관련거래
-
-
-

기타
-
-
-

소계
-
-
-

장외파생상품
이자율관련거래
-
-
-

통화관련거래
-
-
-

주식관련거래
-
-
-

기타
-
-
-

소계
-
-
-

소계
-
-
-

기타
-
-
-

합계
15,621
-
15,621

주) 투자일임계약의 금액은 계약당시의 최초 금액을 기재하였으며, 투자일임재산 운용현황은 2023년 3월 31일 현재의 재산현황을 기재한 것으로 평가손익으로 인하여 잔액이 상이함.

바. 유가증권 인수업무

(1) 유가증권 인수실적

(단위 : 백만원)

구 분
제44기 1분기
제43기 1분기
제43기
제42기

주간사실적
인수실적
인수수수료
주간사실적
인수실적
인수수수료
주간사실적
인수실적
인수수수료
주간사실적
인수실적
인수수수료

기업공개
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

주 식
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

국공채
-
154,250
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

회사채
263,616
19,095,955
3,155
1,172,261
27,919,170,
2,756
2,976,759
105,024,073
16,882
410,000
195,481,191
8,973

외화증권
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

기 타
-
8,153,967
503
-
9,062,199
928
-
49,442,782
3,217
-
48,524,272
7,366

합 계
263,616
27,404,172
3,658
1,172,261
36,981,369
3,685
2,976,759
154,466,855
20,099
410,000
244,005,463
16,338

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

(2) 인수업무수지

(단위 : 백만원)

구 분
제44기 1분기
제43기 1분기
제43기
제42기

인수수수료
3,658
3,685
20,099
16,338

수수료비용
-
-
-
-

수지차익
3,658
3,685
20,099
16,338

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

사. 대출업무
[연결대상 주요 종속회사]
(주)다올저축은행(1) 종류별 대출금 잔액

(단위 : 백만원)

구분

FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

금 액

비중

금 액

비중

금 액

비중

금 액

비중

예적금담보대출

1,539
0.04%
1,000
0.03%
1,592
0.04%
1,444
0.04%

일반자금대출

2,600,119
69.14%
2,528,970
70.81%
2,696,722
68.72%
2,469,183
74.93%

종합통장대출

1,033,641
27.48%
949,929
26.60%
1,095,142
27.91%
735,923
22.33%

기타대출채권

125,514
3.34%
91,589
2.56%
130,845
3.33%
88,570
2.69%

합계

3,760,813
100.00%
3,571,488
100.00%
3,924,301
100.00%
3,295,120
100.00%

주1) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준주2) 이연부대비용과 현재가치할인차금은 제외됨(2) 대출금의 잔존기간별 잔액

(단위 : 백만원)

구분

1년이내

1년초과 2년이내

2년초과

합계

대출금

1,786,298
340,116
1,634,399
3,760,813

주1) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준주2) 이연부대비용과 현재가치할인차금은 제외됨(3) 대출금의 자금용도별 대출현황

(단위 : 백만원)

구분

FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

개인

1,793,485
1,637,054
1,805,607
1,602,734

기업

1,965,477
1,934,269
2,118,371
1,692,154

기타

1,851
165
323
232

계

3,760,813
3,571,488
3,924,301
3,295,120

주1) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준주2) 이연부대비용과 현재가치할인차금은 제외됨

아. 투자업무

[연결대상 주요 종속회사]
다올자산운용(주)

(1) 집합투자재산 종류별 잔액

(단위 : 백만원)

구분
FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

총설정원본
순자산가액
펀드수
총설정원본
순자산가액
펀드수
총설정원본
순자산가액
펀드수
총설정원본
순자산가액
펀드수

증권
주식형
602,972
871,266
125
608,225
1,042,444
122
642,401
796,709
124
582,535
1,121,610
119

채권형
160,263
160,092
26
106,138
103,047
21
150,153
145,923
26
110,052
109,481
21

혼합주식
117,263
135,379
42
137,870
185,756
36
125,359
128,155
43
129,753
196,637
36

혼합채권
541,759
628,565
71
1,223,411
1,467,752
71
634,191
724,450
71
1,226,182
1,476,631
78

재간접형
164,695
167,863
44
238,404
280,926
25
161,927
168,001
40
239,823
294,818
25

파생형
88,528
89,055
82
106,559
98,478
78
100,046
93,927
101
104,240
98,909
68

소계
1,675,480
2,052,220
390
2,420,607
3,178,403
353
1,814,077
2,057,165
405
2,392,585
3,298,086
347

부동산
140,849
172,365
3
253,166
317,858
4
140,278
175,493
3
252,320
318,685
4

특별자산
129,822
97,631
3
132,593
102,355
6
131,856
98,744
5
134,122
105,788
6

단기금융(MMF)
1,445,652
1,462,968
1
2,030,611
2,039,233
1
1,758,457
1,763,745
1
1,835,191
1,836,865
1

전문투자형
10,893,252
10,938,340
143
9,892,479
10,015,382
149
10,622,495
10,642,699
144
9,719,582
9,834,450
147

합계
14,285,055
14,723,524
540
14,729,456
15,653,231
513
14,467,163
14,737,846
558
14,333,800
15,393,874
505

주) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준

(주)다올저축은행(1) 집합투자재산 종류별 잔액

(단위 : 백만원)

구분
FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

금액
비중
금액
비중
금액
비중
금액
비중

보통예금
3,931
0.10%
2,173
0.06%
4,292
0.10%
2,019
0.06%

별단예금
182
0.00%
353
0.01%
195
0.00%
152
0.00%

수입부금
1
0.00%
1
0.00%
1
0.00%
1
0.00%

자유적립예금
10,908
0.28%
10,045
0.30%
9,638
0.23%
8,558
0.27%

정기예금
3,703,626
95.16%
3,099,146
91.64%
4,031,134
94.88%
2,839,399
90.51%

저축예금
100,360
2.58%
63,852
1.89%
124,952
2.94%
61,790
1.97%

기업자유예금
30,213
0.78%
127,415
3.77%
9,209
0.22%
115,662
3.69%

정기적금
42,968
1.10%
78,745
2.33%
69,264
1.63%
109,658
3.50%

합계
3,892,189
100.00%
3,381,730
100.00%
4,248,685
100.00%
3,137,239
100.00%

(2) 1영업점당 평균 예금실적

(단위:억원)

구분
FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

예수금
9,730
8,105
9,651
6,897

(3) 직원1인당 평균 예금실적

(단위:억원)

구분
FY2023 1분기
FY2022 1분기
FY2022
FY2021

예수금
116
105
118
90

3. 파생상품거래 현황

가. 파생상품 거래현황

(단위 : 백만원)

구 분
이자율
통화
주식
신용
기타
계

거래목적
위험회피
809,439
873,418
4,361
2,586,937
-
4,274,156

매매목적
3,337,060
276,005
274,264
-
-
3,887,330

거래장소
장내거래
9,439
-
4,361
-
-
13,800

장외거래
4,137,060
1,149,424
274,264
2,586,937
-
8,147,686

거래형태
선도
474,306
276,005
-
-
-
750,311

선물
9,439
-
4,361
-
-
13,800

스왑
3,662,754
873,418
-
2,586,937
-
7,123,110

옵션
-
-
274,264
-
-
274,264

주1) K-IFRS 적용 별도 재무제표 기준주2) 당사는 2021년 유진저축은행(現. (주)다올저축은행) 인수시의 기존주주 및 신규주주들과 주주간 약정을 체결하였고, 이에 따른 주식매입옵션과 주식매도옵션 미결제 약정금액을 포함하였습니다.- 주식매입옵션: 당사는 기존주주의 경우 거래종결일로부터 3년째 되는 날부터 7년째 되는날까지, 신규주주의 경우 거래종결일로부터 3년이 되는 날의 다음날부터 7년이 되는날까지 (주)다올저축은행의 지분을 매수할 수 있는 Call Option 권리를 보유하고 있으며 이를 파생상품자산으로 계상 하였습니다.- 주식매도옵션: (주)다올저축은행의 기존주주(보유지분 9.9%)와 신규주주(보유지분 29.9%)들은 각자의 지분을 당사에 매도할 수 있는 Put option 권리를 보유하고 있으며 당사는 이를 파생상품부채로 계상하였습니다. (주)다올저축은행의 기존주주는 행사 시점 직전 사업연도말 대상회사의 조정순자산가액을 기준으로 산정된 행사가로 거래종결일로부터 5년째 되는 날부터 7년째 되는 날까지 행사가 가능하며, 신규주주는 내부수익률을 고려한 조정 취득가액 기준으로 산정된 행사가로 거래종결일로부터 4년이 되는 날의 다음날부터 7년이 되는 날까지 행사 가능합니다.
나. 신용파생상품 거래현황(1) 거래현황

(2023년 3월 31일 기준)
(단위 : 백만원)

구분
명목금액

보장매수(위험매도)
보장매도(위험매수)

신용스왑(CDS)
893,987
801,810

총수익스왑(TRS)
800,000
91,138

합계
1,693,987
892,948

(2) 신용파생상품 상세명세

(2023년 3월 31일 기준)
(단위 : 백만원)

상품종류
보장매도자
보장매수자
약정금액(KRW)
취득일
만기일
준거자산

CDS
다올투자증권
엔에이치투자증권
116,038
20190124
20240620
중국

CDS
니드원제일차 주식회사
다올투자증권
116,038
20190124
20240620
중국

CDS
다올투자증권
엔에이치투자증권
54,760
20190524
20241220
중국
하나은행
KT

CDS
에스에프로키제사차 주식회사
다올투자증권
54,760
20190524
20241220
중국
하나은행
KT

CDS
다올투자증권
하나증권
54,760
20190530
20240620
중국
우리은행
GS 칼텍스

CDS
빅토리드래곤제십삼차 주식회사
다올투자증권
54,760
20190530
20240620
중국
우리은행
GS 칼텍스

CDS
다올투자증권
하나증권
56,063
20190619
20240620
중국
우리은행
GS 칼텍스

CDS
투더문홀딩스 주식회사
다올투자증권
56,063
20190619
20240620
중국
우리은행
GS 칼텍스

CDS
다올투자증권
하나증권
56,063
20190705
20241220
중국
우리은행
POSCO

CDS
하이트레디션제십팔차 주식회사
다올투자증권
56,063
20190705
20241220
중국
우리은행
POSCO

CDS
다올투자증권
엔에이치투자증권
60,000
20200708
20250715
KB금융지주

CDS
뉴에이치와이제일차 주식회사
다올투자증권
60,000
20200708
20250715
KB금융지주

CDS
다올투자증권
엔에이치투자증권
55,020
20200811
20251220
현대캐피탈아메리카

CDS
뉴스텔라제십일차 주식회사
다올투자증권
55,020
20200811
20251220
현대캐피탈아메리카

CDS
다올투자증권
하나증권
7,823
20201112
20230620
LG Display

CDS
다올투자증권
하나증권
33,000
20210527
20261211
JB금융지주(후순위채)

CDS
뉴에이치와이제육차 주식회사
다올투자증권
33,000
20210527
20261211
JB금융지주(후순위채)

CDS
다올투자증권
하나증권
108,867
20220210
20270620
중국

CDS
하이스톰메이커제일차 주식회사
다올투자증권
108,867
20220210
20270620
중국

CDS
엔에이치투자증권
다올투자증권
100,000
20220318
20240313
대한민국
한국수출입은행

CDS
다올투자증권
하나증권
99,284
20220727
20271220
대한민국

CDS
하이메타버스서퍼제삼차 주식회사
다올투자증권
99,284
20220727
20271220
대한민국

CDS
다올투자증권
하나증권
100,132
20230317
20280620
POSCO

CDS
더퍼스트샤이닝제십오차 주식회사
다올투자증권
100,132
20230317
20280620
POSCO

TRS
에이치와이굿제이차 주식회사
다올투자증권
200,000
20210226
20301210
대한민국

TRS
하오브라더스제육차 주식회사
다올투자증권
200,000
20220411
20270407
대한민국

TRS
뉴한양제이차 주식회사
다올투자증권
200,000
20220624
20270622
대한민국

TRS
뉴폴라리스제삼차 주식회사
다올투자증권
100,000
20220919
20270915
대한민국

TRS
다올투자증권
디비에스은행
91,138
20221020
20241021
대한민국

TRS
굿에이치와이제사차 주식회사
다올투자증권
100,000
20221021
20251019
대한민국

4. 영업설비

가. 지점 등 설치현황

(2023년 3월 31일 기준)

지 역
지 점
출 장 소
사 무 소
합 계

국내
2
-
-
2

해외
-
-
-
-

계
2
-
-
2

주) 지점 : 영업부, 사이버지점

[연결대상 주요 종속회사]

(주)다올저축은행

(2023년 3월 31일 기준)

지역
지점
사무소
계

국내
4
-
4

계
4
-
4

나. 영업설비 등 현황- 해당사항 없음.

다. 자동화기기 설치 현황- 해당사항 없음.

라. 지점의 신설 및 중요시설의 확충 계획- 해당사항 없음.

4. 영업설비

가. 지점 등 설치현황

(2023년 3월 31일 기준)

지 역
지 점
출 장 소
사 무 소
합 계

국내
2
-
-
2

해외
-
-
-
-

계
2
-
-
2

주) 지점 : 영업부, 사이버지점

[연결대상 주요 종속회사]

(주)다올저축은행

(2023년 3월 31일 기준)

지역
지점
사무소
계

국내
4
-
4

계
4
-
4

나. 영업설비 등 현황- 해당사항 없음.

다. 자동화기기 설치 현황- 해당사항 없음.

라. 지점의 신설 및 중요시설의 확충 계획- 해당사항 없음.

5. 재무건전성 등 기타 참고사항

가. 자본적정성 및 재무건전성(1) 순자본비율

(단위 : 백만원,%)

구 분
제44기 1분기
제43기 1분기
제43기
제42기

영업용순자본(A)
547,363
704,458
613,227
740,836

총 위 험 액(B)
325,650
311,163
367,430
338,138

잉여자본(C=A-B)
221,713
393,295
245,797
402,698

필요유지자기자본(D)
81,725
81,725
81,725
81,725

순자본비율(C/D)
271.29%
481,24%
300.76%
492.75%

주1) 순자본비율 = 잉여자본/필요유지자기자본×100주2) K-IFRS 적용 연결재무제표 기준

(2) 자산부채비율

(단위 : 백만원,%)

구 분
제44기 1분기
제43기 1분기
제43기
제42기

실질자산(A)
4,483,279
5,348,245
3,925,409
4,671,992

실질부채(B)
3,730,977
4,698,374
3,279,268
4,020,445

자산부채비율(A/B)
120.16%
113.83%
119.70%
116.21%

주1) 자산부채비율 = 실질자산/실질부채 × 100(실질가치 기준)주2) K-IFRS 적용 별도재무제표 기준.

나. 업계의 현황(1) 산업의 특성

금융투자업은 자금의 중개를 통해 개인에게는 투자의 기회를 제공하고 기업에게는 필요자금을 조달하여 사회적 자본을 효율적으로 배분하는 기능을 수행하고 있습니다. 금융투자업은 경제상황 뿐만 아니라 정치, 사회 문화 등 경제외적 외부환경 변화에도 민감하게 반응하는 이익변동성이 높은 산업입니다.과거에는 국내 주가지수에 크게 변동되던 위탁매매수수료가 주요 수익원이었으나 자기자본을 동반한 IB 및 자기매매 비중 확대로 수익이 점차 다변화되는 추세입니다. 또한, 첨단 기술의 발전을 통한 IT와 금융의 결합은 새로운 트렌드가 되어 Fin Tech, Big Tech와 같은 기술 금융영역이 확대되고 있습니다. 최근에는 기업 활동이 환경(E), 사회(S), 및 주주(G)들에게 미치는 영향을 종합적으로 평가하여 투자 의사결정에 반영하는 지속가능투자가 빠른 속도로 증가하고 있습니다. 이처럼 금융투자업은 시대를 반영하는 사업으로 시장을 선도하고 있습니다.

(2) 산업의 성장성

(단위 : pt,조원,%)

구분
2023년 3월말
2022년 말
2021년 말
2020년 말

주가지수
KOSPI
2476.86
2,236.40
2,977.65
2,873.47

KOSDAQ
847.52
679.29
1,033.98
968.42

시가총액
금액
2,357.02
2,082.73
2,649.66
2,366.13

증가율
13.17%
-21.40%
11.98%
37.78%

거래대금
금액
1,092.60
3,913.62
6,766.81
5,707.89

증가율
-
-42.16%
18.55%
149.51%

주1) 시가총액과 거래대금은 KOSPI와 KOSDAQ을 합한 수치임.주2) 상기자료는 한국거래소(KRX) 통계자료를 기준으로 작성함.

(3) 경쟁요소

금융투자업은 낮은 진입 장벽으로 완전경쟁시장에 속해 있으며, 업권 내 유사한 상품, 정형화된 수익구조 등에 따라 경쟁이 심화되고 있습니다.

저성장 기조가 지속되면서 금융산업은 자산관리 업무 중심으로 변화해가고 있으며, 이에 당사는 다올저축은행 인수를 통해 자문에서 판매에 이르기까지 고객의 관점에서 은행-증권 간 협업을 통해 미래성장동력을 구축하고 있습니다. IB부문의 경우, 수익 둔화가 가시화될 것으로 예상되며 부동산 경기 회복시점까지 적지 않은 시간이 예상되는 바 선별적 투자와 리스크 관리에 초점을 맞춰 사업을 영위하고 있습니다. 2년간 지속된 Covid-19으로 인해 해외대체투자는 부진하였지만 향후 기회는 지속적으로 존재할 것으로 판단됨에 따라 타사와 차별화된 역량을 바탕으로 DAOL Thailand와 DAOL New York을 활용한 사업을 진행중입니다. 리테일부문은 최신 트렌드에 부합하는 마케팅 기획을 통해 다양한 제휴 서비스를 선보였습니다. Wholesale부문에서는 일반적인 위탁매매부문 수수료 수익구조에서 탈피하여 장외파생상품, Mezzanine 및 신규 하이브리드 상품 출시를 통해 차별화된 역량을 강화하고 있습니다.

(4) 시장점유율 추이[지분증권 수탁수수료 시장점유율 현황]

(단위 : 백만원,%)

구분
'22.1.1~'22.12.31
'21.1.1~'21.12.31
'20.1.1~'20.12.31

금액
점유율
금액
점유율
금액
점유율

당사
15,138
0.45%
18,545
0.30%
14,519
0.26%

미래에셋
321,645
9.60%
619,031
10.17%
574,512
10.41%

삼성증권
269,224
8.03%
578,883
9.51%
532,151
9.64%

NH투자증권
304,002
9.07%
602,275
9.90%
575,628
10.43%

KB증권
330,326
9.86%
608,303
10.00%
564,392
10.22%

대신증권
158,151
4.72%
294,893
4.85%
295,317
5.35%

주) 상기 자료는 금융통계정보시스템(FISIS)의 통계자료를 기준으로 작성한 것임.

[연결대상 주요 종속회사]
다올자산운용(주)(1) 산업의 특성금융투자업은 다수의 투자자로부터 위탁받은 자금을 주식, 채권 등의 전통자산과 부동산, 인프라 등 대체자산에 투자를 통해 발생한 수익을 되돌려 주는 산업으로서 투자자들에게 투자를 통한 재산증식의 기회를 제공하며, 사회적으로는 재산 및 소득의 재분배에 기여함으로써 자본시장과 금융시스템의 핵심적 역할을 수행하는 산업입니다.(2) 산업의 성장성펀드와 투자일임을 포함한 집합투자자산의 전체 규모는 매년 5~10% 내외로 꾸준히 성장하고 있으며 2023년 1분기말 기준 전체 설정액은 1,434조원으로 전년대비 33조원(전년동기 대비 66조원)이 증가하였습니다. 경기 침체에 대한 우려로 각국이 기준금리를 동결함에 따라 시중 금리는 점차 안정세에 접어들고 있지만, 투자성과를 높이기 위한 투자자들의 위험자산 선호 니즈는 유지될 것으로 예상됩니다. 개인은 집합투자증권을 통해 연금 투자를 확대하고 있고, 기관도 국내외 전통 및 대체자산의 투자 규모를 늘리고 있음을 감안하여, 각 투자자들의 투자 목적에 부합하는 다양한 구조의 상품 출시 및 온라인 플랫폼 등의 판매 채널 확대를 통해 동 시장은 지속 성장할 것으로 예상됩니다. 글로벌 경기 등락에 따른 시장자금 흐름의 불확실성은 항시 존재하지만, 시장 대비 높은 수익률을 필요로 하는 투자자들의 다양한 수요에 부합하는 국내외 집합투자자산의 성장세는 지속될 것으로 전망됩니다.(3) 경쟁요소집합투자업은 제조업과 달리 설비 등 고정자산에 대한 투자부담이 적고 적은 자본금으로 사모전문운용사 설립이 가능해지면서 시장에 참여중인 자산운용사 수는 급증하고 있습니다. 운용사별 제공하는 상품 및 서비스의 차별화가 쉽지 않아 산업 내 경쟁 강도가 매우 높은 편이나, AUM을 기반으로 안정적인 수익기반 창출이 가능하므로 오랜 업력을 갖추고 다수의 투자자를 기 확보한 운용사의 산업내 경쟁력은 상당기간 지속이 가능할 수 있습니다. 증시 등 주변 환경의 급변동과 불확실성에 따라 위기와 기회가 지속되면서 시장의 경쟁은 점차 치열해 질 것으로 예상됩니다. 이에 투자자들의 수요에 부합되는 다양한 펀드 상품을 적시에 개발하고, 우수한 자산운용 인력을 확보를 통해 우수한 성과를 유지하는 것이 경쟁력을 유지하는 척도가 될 것입니다. (4) 시장점유율 추이금융투자협회에 공시된 2022년말 시장의 전체 설정액 총계는 1,401조원이며, 이 중 당사 수탁고는 15.9조원으로 시장 점유율은 약 1.14%입니다. 이는 2021년말 점유율 1.15%(15.3조원/1,325조원) 대비 소폭 감소하였으나 2020년말 점유율 1.05%(12.6조원/1,200조원), 2019년말 점유율 1.10%(12.5조원/1,139억원) 대비 증가된 수치입니다. 수탁고 기준 순위는 2019년말 18위에서 2020년말 17위, 2021년말 16위로 꾸준한 상승추세에 있으며 2022년말 기준으로도 16위를 유지하였습니다.
(주)다올저축은행(1) 산업의 특성

저축은행 산업은 구조조정 이후 경영의 안정성을 회복하여 성장을 이루며 지속가능한 경영을 하고 있습니다. 최고금리 인하 및 금융당국의 건전성 강화정책으로 인해 저신용 고객에 대한 선별적 취급능력이 경영실적의 차별화 요인으로 작용할 것으로 전망되며 중금리 대출시장에 대한 은행ㆍ인터넷전문은행과의 경쟁에 따라 향후 성장성 및 수익성에 영향이 있을 것으로 예상됩니다.다올저축은행은 중금리 등 신용대출 활성화를 추진하고 있으며, 업무범위의 점진적 확대, 상품 다각화를 통해 수익원 확대 및 건전성을 개선하며 질적 성장을 강화하고 있습니다.

(2) 산업의 성장성2023년 저축은행업 전망은 급격한 금리 인상과 부동산 경기의 악화 등 대내외 리스크 요인이 크게 증가하고 있어 저축은행 업계의 영업환경 및 건전성 악화가 우려되는 상황입니다. 당사는 금융경제 시장환경에 유연한 대처가 가능하도록 전문화된 리스크 관리릍 통한 내실 있는 성장을 기하고, 선제적 위기 대처능력을 강화하고 있습니다.(3) 경쟁요소당사는 대외환경 변수를 고려하여 기업금융부문과 개인금융부문을 균형적 포트폴리오 체계를 갖추고 있으며('23년 1Q 기업금융비중 52%, 개인금융비중 48%), 선제적 리스크 관리 강화 및 투자부문 강화를 통하여 경쟁업권에서 우위를 차지할 것으로 예상됩니다. 또한 여신포트폴리오 재구성을 통하여 리스크 분산 및 Digital Transfomation을 통한 Business 혁신으로 환경변화에 대응하며 시장점유를 선도하는 저축은행이 되기 위하여 지속적으로 매진할 것입니다.(4) 시장점유율 추이저축은행 중앙회에 공시된 2023년 1분기 전체 저축은행 일반기업회계기준 대출잔액은 총 113조원이며, 이 중 당사는 3.8조원으로 시장 점유율은 약 3.4%를 차지하고 있습니다. 이는 2022년말 3.4%(3.9조원/115조원), 2021년말 3.3%(3.3조원/100조원), 2020년말 3.4%(2.7조원/78조원), 2019년말 3.7%(2.4조원/65조원) 으로 평균 3.5% 시장점유율을 유지하고 있습니다.

Daol Securities (Thailand) PCL(1) 산업의 특성태국의 금융시장은 1997년 외환위기 당시 30여개 이상의 금융회사가 인수/합병되었으며, 이후 정부 주도의 금융부문마스터플랜(FSMF)를 통해 금융시장 안정화에 성공했다는 평가를 받고 있습니다. 최근까지 Hyper inflation 지속 및 Interest rate pivot 지연 등 세계 경제 불확실성이 여전하지만 중국 관광객 본격 유입 등 내수 및 관광산업 중심의 경기회복이 본격화되며 2023년 경제성장 전망치는 지난해 예상치인 2.6%에서 3.6%로 인상되었습니다.(2) 산업의 성장성2023년 3월말 기준 태국증권거래소(SET)의 시가총액은 19.74조바트(약 721조원)로 전년 동기대비 1.14% 감소, 그 외 2023년 3월말 기준 SET 일평균 거래량은 632억바트(약 2.31조원)로 전년 동기대비 29.18% 감소하였고, 파생상품 일평균 거래량은 597천 건으로 전년 동기대비 5.42% 감소하였습니다.(3) 경쟁요소태국내 증권업은 2023년 3월말 기준 외국계 19개사를 포함 총 45개 증권사가 영업 중이며, 국내에서 진출한 증권사는 1개(Daol Securities)입니다. 태국내 증권업은 평균적으로 총 수익대비 Retail Brokerage 비중이 60% 이상이며, 은행계 중대형 증권사를 중심으로 Margin loan 영업을 강화하는 추세입니다.(4) 시장점유율 추이은행을 중심으로 서비스가 제공되는 금융시장 구조로 인해 은행계 대형 증권사의 시장점유율이 70% 이상 차지하고 있으며, 중소형 증권사의 시장 경쟁력은 상대적으로 취약한 상황입니다.

[시장점유율 현황]

(단위 : %)

구분
2023년 1분기말
2022년 말
2021년 말
2020년 말

Retail/Institution Brokerage(주식)
0.88%
0.94%
1.26%
1.29%

Retail/Institution Brokerage(파생상품)
4.84%
4.39%
3.74%
3.36%

주) 상기 자료는 태국 SET 통계자료를 기준으로 작성한 것임.

다. 사업의 현황금융투자회사로서 IB업무, 기관투자자 중심의 홀세일 투자중개업(Wholesale Brokerage)과 장내파생상품 및 채권의 투자매매업을 중심으로 금융투자업무를 영위하고 있으며, 투자중개업에 있어 일반 투자자 대상의 리테일 투자중개업(Retail Brokerage) 및 장외파생상품 투자매매ㆍ중개 등 고객의 니즈에 부합하는 다양하고 안정적인 고품질의 종합금융서비스를 제공하고 있습니다.(1) IB부문

당사 IB부문은 부동산 경기의 급격한 위축으로 영업의 확장보다는 전반적 리스크관리 비중을 높이면서 사업을 영위하고 있습니다. 지난해 조직 효율성 제고를 위해 구조조정을 통한 영업부문 슬림화를 진행함과 동시에 부실채권 관리를 위한 전담조직을 신설하였고, 철저한 사후관리를 통해 선제적 리스크 관리체계를 구축하고자 노력하고 있습니다. 당사는 진행중인 Deal의 안정적인 종료를 위하여 최선을 다할 것이며, 더불어 부동산 경기 회복시점을 대비하여 다양한 상품 또한 지속적으로 발굴할 예정입니다.(2) 법인&채권 Brokerage부문당사 Brokerage부문은 지속적인 우수인력 영입을 통해 경쟁력을 강화하고 기관투자자를 위한 주식ㆍ채권등 다양한 금융상품 라인업을 구축하여 매출 증대를 추진하고 있습니다. 법인부문은 기관 자금의 신규 및 재투자 수요가 꾸준할 것으로 예상됨에 따라 거래기관별 동향분석, 투자자료 제공 등 차별화된 전략을 통해 영업네트워크를 강화 하겠습니다. 채권부문은 채권 외에도 CP, CD 중개 업무를 통해 안정적인 수익을 창출하고 있으며, 금리 안정기를 대비하여 신규 Biz 검토와 우수인력 발굴을 지속하고 있습니다.(3) 파생상품부문당사의 파생상품부문은 홀세일/리테일 고객에게 장외파생상품 설계 및 구조화를 통한 매매서비스를 제공하고 있습니다. 주식, 채권 등 전통자산의 한계를 극복하기 위해 파생결합증권을 중심으로 새로운 투자 대안을 제시하고 있으며 철저한 리스크관리 및 헤지운용업무를 병행하여 안정적 투자와 자본이익을 균형있게 추구해나가고 있습니다.(4) 리테일부문당사의 리테일영업부문은 개인 및 일반 법인 고객의 투자성향과 목적에 맞는 통합서비스를 제공하고 있습니다. IT/Fintech 기업과 다양한 제휴를 통해 고객 유치 및 신용공여 이자수익 등 수익이 꾸준히 확대되고 있습니다. 특히 2016년부터 시행된 비대면 계좌개설 서비스를 비롯하여 성과보수형 랩어카운트 출시를 통해 지속적으로 영업을 확대하였으며, 앞으로도 랩어카운트 활성화 및 펀드, 채권 등 금융상품 판매를 더욱 강화할 예정입니다. 고액 자산가 유치경쟁, 수수료 인하 정책 등 경쟁이 과열되어 가는 시장 속에서도 ① 효율적 마케팅을 통한 고객 기반 확보 ② 신용공여 중심의 안정적 손익확보 ③ 운용사 특판상품 출시 ④ 은행-증권간의 시너지 등 신규 상품 라인업 확대를 통해 역량을 강화하겠습니다.(5) 리서치부문당사의 리서치부문은 뛰어난 분석 능력을 바탕으로 국내외 경제상황과 산업 트렌드를 포괄적으로 분석하여 시장 대응 전략을 제공하고 있습니다. 인적자원 측면에서 베스트 애널리스트 부문에 매년 등재되는 섹터별 우수한 역량을 지닌 애널리스트를 확보하고 있으며 우수 인력 양성도 적극 추진중입니다. 향후에도 소속 애널리스트의 양적 질적 향상을 도모하여 경쟁력을 강화하고 영업부문과의 협업을 통해 수익창출에 기여할 계획입니다.
[연결대상 주요 종속회사]
다올자산운용(주)자본시장법에 의해 금융투자업은 기능별로 6가지 업무(투자매매업, 투자중개업, 집합투자업, 투자자문업, 투자일임업, 신탁업)로 분류되며, 이들의 겸업이 허용되어 있습니다. 다올자산운용은 신탁업을 제외한 다음 5가지 금융투자업에 대하여 금융위원회의 인가를 받거나 금융위원회에 등록하여 이를 영위하고 있으며, 그 중에서 집합투자업을 주된 사업으로 하고 있습니다.① 집합투자업2인 이상에게 투자권유를 하여 모은 금전 등 또는 여유자금을 투자자 또는 각 기금관리주체로부터 일상적인 운용지시를 받지 아니하면서 재산적 가치가 있는 투자대상자산을 취득·처분, 그 밖의 방법으로 운용하고 그 결과를 투자자 또는 각 기금관리주체에게 배분하여 귀속시키는 것을 영업으로 하는 것을 말합니다.② 투자일임업투자자로부터 금융투자상품에 대한 투자판단의 전부 또는 일부를 일임받아 투자자별로 구분하여 금융투자상품을 취득·처분, 그 밖의 방법으로 운용하는 것을 영업으로 하는 것을 말합니다.③ 투자매매업누구의 명의로 하든지 자기의 계산으로 금융투자상품의 매도·매수, 증권의 발행·인수, 또는 그 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 영업으로 하는 것을 말합니다.④ 투자자문업금융투자상품의 가치 또는 금융투자상품에 대한 투자판단(종류, 종목, 취득·처분, 취득·처분의 방법·수량·가격 및 시기 등에 대한 판단을 말합니다)에 관한 자문에 응하는 것을 영업으로 하는 것을 말합니다.⑤ 투자중개업누구의 명의로 하든지 타인의 계산으로 금융투자상품의 매도·매수, 그 청약의 권유,청약, 청약의 승낙 또는 증권의 발행·인수에 대한 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을영업으로 하는 것을 말합니다.
(주)다올저축은행저축은행법 제11조(업무) 의거하여 아래와 같이 업무를 할 수 있습니다.① 상호저축은행은 영리를 목적으로 조직적ㆍ계속적으로 다음 각 호의 업무를 할 수 있다. 1. 신용계 업무 2. 신용부금 업무 3. 예금 및 적금의 수입 업무 4. 자금의 대출 업무 5. 어음의 할인 업무 6. 내ㆍ외국환(內ㆍ外國換) 업무 7. 보호예수(保護預受) 업무 8. 수납 및 지급대행 업무 9. 기업 합병 및 매수의 중개ㆍ주선 또는 대리 업무 10. 국가ㆍ공공단체 및 금융기관의 대리 업무 11. 제25조에 따른 상호저축은행중앙회를 대리하거나 그로부터 위탁받은 업무 12. 「전자금융거래법」에서 정하는 직불전자지급수단의 발행ㆍ관리 및 대금의 결제(제25조의2제1항제9호에 따른 상호저축은행중앙회의 업무를 공동으로 하는 경우만 해당한다) 13. 「전자금융거래법」에서 정하는 선불전자지급수단의 발행ㆍ관리ㆍ판매 및 대금의 결제(제25조의2제1항제10호에 따른 상호저축은행중앙회의 업무를 공동으로 하는 경우만 해당한다) 14. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따라 금융위원회의 인가를 받은 투자중개업, 투자매매업 및 신탁업 15. 「여신전문금융업법」에 따른 할부금융업(거래자 보호 등을 위하여 재무건전성 등 대통령령으로 정하는 요건을 충족하는 상호저축은행만 해당한다) 16. 제1호부터 제15호까지의 업무에 부대되는 업무 또는 제1조의 목적 달성에 필요한 업무로서 금융위원회의 승인을 받은 업무 ② 제1항의 업무를 할 때 신용공여 총액에 대한 영업구역 내의 개인과 중소기업에 대한 신용공여 합계액의 최소 유지 비율, 그 밖에 상호저축은행이 지켜야 할 구체적인 사항은 대통령령으로 정한다. ③ 상호저축은행은 제1항에 따른 업무를 할 때 이 법과 이 법에 따른 명령에 따라 서민과 중소기업에 대한 금융 편의를 도모하여야 한다.
Daol Securities (Thailand) PCL태국정부의 엄격한 리테일 중개부문 거래 관리로 1분기 리테일 부문 실적이 2022년 대비 감소하였습니다(2월 MS 0.85%, 3월 MS 0.88%, 작년 평균 MS는 1.29%). 2분기부터 ECM IPO 및 리테일부문 회복 등 실적이 점차적으로 회복할 수 있을 것으로 판단됩니다.
라. 신규사업의 진출해당사항 없음

마. 예탁자산의 현황 및 보호에 관한 사항(1) 고객예탁재산 현황(가) 고객예수금

(단위 : 백만원)

구 분
제44기 1분기
제43기 1분기
제43기
제42기

위탁자예수금
95,626
133,464
100,088
202,176

장내파생상품거래예수금
5,652
22,382
7,559
19,649

저축자예수금
559
552
299
431

집합투자증권투자자예수금
51,653
29,718
20,237
270,607

합 계
153,490
186,116
128,183
492,863

(나) 기타 고객예탁자산

(단위 : 백만원)

구 분
제44기 1분기
제43기 1분기
제43기
제42기

위탁자유가증권
4,331,819
4,581,137
4,052,258
4,603,825

저축자유가증권
3,816
2,324
2,946
1,026

집합투자증권투자자증권
16,743,108
17,281,462
16,028,548
13,222,716

합 계
21,078,743
21,864,923
20,083,752
17,827,567

(2) 예탁재산의 보호현황(가) 고객예탁금 등 별도예치제도

(단위 : 백만원,%)

구 분
별도예치대상금액
별도예치금액
예치비율
비고

증권금융
은행

고객예탁금
76,010
77,600
-
102%
-

합 계
76,010
77,600
-
102%
-

(나) 예금자 보호제도- 예금자보호법 제30조 및 제30조의3에 따라 예금보험료 및 특별기여금을 납부하고 있음.

바. 수수료 현황1. 국내서비스(1)주식(가)오프라인

구분
거래금액
수수료

유가증권시장, 코스닥시장

ELW/ETF/ETN, K-OTC

5억초과

0.3992% + 350,000 원

2억 초과 ~ 5억 이하

0.4492% + 100,000 원

2억 이하

0.4992%

(나)온라인- Non Consulting : 영업점 관리사원 미지정 계좌 및 외부 제휴 컨설팅 서비스 미가입 계좌에 적용되는 수수료

상품구분
영업점 계좌/비대면 계좌
은행연계 계좌
ARS
고객만족센터

HTS
스마트폰
HTS
스마트폰

유가증권시장, 코스닥시장

0.015%

0.015%

0.015%

0.015%

0.15%

0.3%

ELW/ETF/ETN

0.015%

0.015%

0.015%

0.015%

0.15%

0.3%

신주인수권증서

0.015%

-

0.015%

-

-

0.3%

K-OTC

0.2%

-

0.2%

-

-

오프라인 수수료율과 동일

- Consulting : 영업점 관리사원 지정 계좌에 적용되는 수수료

상품구분
HTS
스마트폰
ARS
고객만족센터

유가증권시장, 코스닥시장

0.1%

0.1%

0.15%

0.3%

ELW/ETF/ETN

0.1%

0.1%

0.15%

0.3%

신주인수권증서

0.1%

-

-

0.3%

K-OTC

0.3%

-

-

오프라인과 동일

주) 외부제휴 컨설팅 서비스에 적용되는 수수료 : 0.09%(2) 국내선물옵션(가)오프라인

상품구분
거래금액
수수료

선물

지수선물

(미니코스피 200선물)코스닥 150선물

50억초과

0.02995% + 450,000원

25억 초과 ~ 50억 이하

0.03495% + 200,000원

10억 초과 ~ 25억 이하

0.03995% + 75,000원

5억 초과 ~ 10억 이하

0.04495% + 25,000원

5억 이하

0.04995%

주식선물

거래금액 무관

0.04968%

금리선물

3년 국채선물

0.007%

5년 국채선물

0.0075%

10년 국채선물

0.0165%

통화선물

미국달러선물

0.0145%

위안화선물
0.0145%

엔선물

0.0145%

유로선물

0.0145%

실물선물

금선물

0.02%

옵션

코스피200옵션(코스피200위클리옵션)

0.42미만

1.488% + (계약당) 13원

0.42~2.47미만

1천만원초과

1.0% + 50,000원

1천만원이하

1.5%

2.47이상

1.488% + (계약당) 78원

미니코스피200옵션

0.48미만

1.488% + (계약당) 3원

0.48~2.53미만

1천만원초과

1.0% + 50,000원

1천만원이하

1.5%

2.53이상

1.488% + (계약당) 16원

코스닥150옵션
3.2미만
1.488% + 4원

3.2~24.5미만

1천만원초과

1.0% + 50,000원

1천만원이하

1.5%

24.5이상

1.488% + 31원

주식옵션

4천원미만

1.488% + (계약당) 5원

4천원~16천원미만

1천만원초과

1.0% + 50,000원

1천만원이하

1.5%

16천원이상

1.488% + (계약당) 20원

달러옵션

11.90미만

1.488% + (계약당) 15원

11.90~23.80미만

1.5%

23.80이상

1.488% + (계약당) 30원

(나)온라인- Non Consulting : 영업점 관리사원 미지정 계좌 및 외부 제휴 컨설팅 서비스 미가입 계좌에 적용되는 수수료

상품구분
HTS
ARS
스마트폰
고객만족센터

선물

지수선물

KOSPI200선물

미니코스피200선물코스닥150선물

0.0018%

-

0.0018%

0.03%

주식선물

개별주식선물

0.0055%

-

0.0055%

0.03%

금리선물

3년 국채선물

0.002%

-

-

0.007%

5년 국채선물

0.0025%

-

-

0.0075%

10년 국채선물

0.0055%

-

-

0.0165%

통화선물

미국달러선물

0.0045%

-

-

0.0145%

위안화선물
0.0045%
-
-
0.0145%

엔선물

0.0045%

-

-

0.0145%

유로선물

0.0045%

-

-

0.0145%

실물선물

금선물

0.007%

-

-

0.02%

옵션

코스피200옵션(코스피200위클리옵션)

0.42미만

0.078% +(계약당) 13원

-

0.078% +(계약당) 13원

0.988% +(계약당) 13원

0.42~2.47미만

0.09%

-

0.09%

1.0%

2.47이상

0.078% +(계약당) 78원

-

0.078% +(계약당) 78원

0.988% +(계약당) 78원

미니코스피200옵션

0.48미만

0.078% +(계약당) 3원

-

0.078% +(계약당) 3원

0.988% +(계약당) 3원

0.48~2.53미만

0.09%

-

0.09%

1.0%

2.53이상

0.078% +(계약당) 16원

-

0.078% +(계약당) 16원

0.988% +(계약당) 16원

코스닥150옵션

3.2미만

0.078% +(계약당) 4원

-

0.078% +(계약당) 4원

0.988% +(계약당) 4원

3.2~24.5미만

0.09%

-

0.09%

1.0%

24.5이상

0.078% +(계약당) 31원

-

0.078% +(계약당) 31원

0.988% +(계약당) 31원

주식옵션

4천원미만

0.078% +(계약당) 5원

-
-

0.988% +(계약당) 5원

4천원~16천원미만

0.09%

-

-

1.0%

16천원이상

0.078% +(계약당) 20원

-

-

0.988% +(계약당) 20원

달러옵션

11.90미만

0.488% +(계약당) 15원

-
-

1.488% +(계약당) 15원

11.90~23.80미만

0.5%

-
-

1.5%

23.80이상

0.488% +(계약당) 30원

-
-

1.488% +(계약당) 30원

- Consulting : 영업점 관리사원 지정 계좌 및 외부 제휴 컨설팅 서비스 가입 계좌에 적용되는 수수료

상품구분
HTS
ARS
스마트폰
고객만족센터

선물

지수선물

KOSPI200선물

미니코스피200선물코스닥150선물

0.02%

-

0.02%

0.03%

주식선물

개별주식선물

0.02%

-

0.02%

0.03%

금리선물

3년 국채선물

0.002%

-

-

0.007%

5년 국채선물

0.0025%

-

-

0.0075%

10년 국채선물

0.0055%

-

-

0.0165%

통화선물

미국달러선물

0.0045%

-

-

0.0145%

위안화선물
0.0045%
-
-
0.0145%

엔선물

0.0045%

-

-

0.0145%

유로선물

0.0045%

-

-

0.0145%

실물선물

금선물

0.007%

-

-

0.02%

옵션

코스피200옵션(코스피200위클리옵션)

0.42미만

0.288% +(계약당) 13원

-

0.288% +(계약당) 13원

0.988% +(계약당) 13원

0.42~2.47미만

0.3%

-

0.3%

1.0%

2.47이상

0.288% +(계약당) 78원

-

0.288% +(계약당) 78원

0.988% +(계약당) 78원

미니코스피200옵션

0.48미만

0.288% +(계약당) 3원

-

0.288% +(계약당) 3원

0.988% +(계약당) 3원

0.48~2.53미만

0.3%

-

0.3%

1.0%

2.53이상

0.288% +(계약당) 16원

-

0.288% +(계약당) 16원

0.988% +(계약당) 16원

코스닥150선물

3.2미만

0.288% +(계약당) 4원

-

0.288% +(계약당) 4원

0.988% +(계약당) 4원

3.2~24.5미만

0.3%

-

0.3%

1.0%

24.5이상

0.288% +(계약당) 31원

-

0.288% +(계약당) 31원

0.988% +(계약당) 31원

주식옵션

4천원미만

0.288% +(계약당) 5원

-
-

0.988% +(계약당) 5원

4천원~16천원미만

0.3%

-

-

1.0%

16천원이상

0.288% +(계약당) 20원

-
-

0.988% +(계약당) 20원

달러옵션

11.90미만

0.488% +(계약당) 15원

-
-

1.488% +(계약당) 15원

11.90~23.80미만

0.5%

-
-

1.5%

23.80이상

0.488% +(계약당) 30원

-
-

1.488% +(계약당) 30원

(3) 채권

상품구분
매매수수료

온라인
오프라인

장내채권(주식관련 채권 포함)

잔존기간 1년미만

0.05%

0.1%

잔존기간 1년이상~2년미만

0.1%

0.2%

잔존기간 2년이상

0.2%

0.3%

소액채권 (첨가소화채권)

0.6%

0.6%

장외채권

수수료 없음

수수료 없음

주) 온라인 수수료의 Non-Consulting 계좌와 Consulting 계좌는 동일하게 수수료율 적용

(4) 일임형 종합자산관리계좌

상품구분
최저가입금액
수수료율
비고

PB형 참어카운트 고수익형 랩
2천만원
연 9.6%
최소계약기간 6개월

PB형 참어카운트 안정형 랩
1억원
연 4.8%
최소계약기간 1년

PB형 참어카운트 종합형 랩
3천만원
연 9.6%
최소계약기간 6개월

PB형 참어카운트 채권형 랩
10억원
연 0.5%
최소계약기간 6개월

- 수수료 징수시기 : 매월 또는 매분기 후취(중도 해지 시 일할 계산), 채권형 랩인 경우 고객과 협의에 의해 징수

- 수수료 징수방법 : 고객계좌 내 현금에서 우선징수. 단, 계좌 내 현금잔액이 회사가 징수하고자 하는 수수료보다 부족한 경우 회사는 고객에게 현금납부를 청구하며 고객은 수수료 징수일까지 회사에 납부하거나 또는 계좌 내 자산을 처분하여 수수료로 충당하도록 지시하여야 함

- 수수료 징수금액 = 예탁자산 평가금액 X 수수료율 X (일수/365), 채권형 랩: 투자원금*수수료율/365를 일정산하여 누적 (예탁자산 평가금액 = 수수료 징수 대상기간의 일자별 잔고 평가금액의 평균)

- 투자대상 금융투자상품 등의 거래로 발생하는 세금 및 법에 의하여 회사가 영위하는 업무(증권업, 투자자문업 또는 일임업은 제외)의 이용에 따라 발생하는 기타 수수료는 고객의 계좌에서 투자일임 수수료와 별도로 인출됨

(5) 협의수수료회사가 정하는 특정 조건에 해당되는 계좌에 대하여 고객의 요청에 의해 거래 지점장 승인 및 관련부서 심사를 통하여 협의수수료 적용 가능

1) 대상고객 : 리테일 고객- 신규계좌 : 계좌개설일 이후 3개월 이하 계좌이며 관리자가 지정된 계좌 (수익기준 50만원이상 협의가능 최저 수수료율 적용)- 기존계좌 : 계좌개설 3개월 경과하고 내부 적용기준 충족된 계좌- 영업점 관리계좌 및 사이버지점 관리계좌에 적용되며, 기관영업본부 관리계좌는 제외됨.

2) 적용기준 : 수익 기준과 자산기준 중 1개 이상 충족

-수익기준 : 최근 3개월간의 월평균 수익

-자산기준 : 신청일 전일의 자산

3) 상품별 협의수수료 상세 내역

-주식 (영업점계좌 및 사이버지점계좌)

적용기준

협의가능 최저수수료율

수익 기준

자산기준

On Line

Off Line

200만원 이상

40억원

0.01%

0.05%

150만원 이상

15억원

0.01%

0.10%

100만원 이상

8억원

0.01%

0.12%

50만원 이상

3억원

0.01%

0.15%

15만원 이상
-
0.01%
협의없음

-국내선물

적용기준

협의가능 최저수수료율

수익 기준

자산기준

On Line

Off Line

200만원 이상

20억원

0.0010%

0.005%

150만원 이상

7억원

0.0012%

0.010%

100만원 이상

3억원

0.0015%

0.015%

50만원 이상

1억원

0.0018%

0.020%

-국내옵션

적용기준

상품구분

호가단위

협의가능 최저수수료율

수익 기준

자산기준

On Line

Off Line

200만원 이상

7천만원

코스피200옵션(코스피200위클리옵션)

0.42미만

0.038% + (계약당) 13원

0.15%

0.42이상

0.05%

미니코스피200옵션

0.48미만

0.038% + (계약당) 3원

0.48이상

0.05%

코스닥150옵션

3.2미만

0.038% + (계약당) 4원

3.2이상

0.05%

주식옵션

4천원미만

0.038% + (계약당) 5원

4천원이상

0.05%

150만원 이상

5천만원

코스피200옵션(코스피200위클리옵션)

0.42미만

0.058% + (계약당) 13원

0.20%

0.42이상

0.07%

미니코스피200옵션

0.48미만

0.058% + (계약당) 3원

0.48이상

0.07%

코스닥150옵션

3.2미만

0.058% + (계약당) 4원

3.2이상

0.07%

주식옵션

4천원미만

0.058% + (계약당) 5원

4천원이상

0.07%

100만원 이상

4천만원

코스피200옵션(코스피200위클리옵션)

0.42미만

0.068% + (계약당) 13원

0.25%

0.42이상

0.08%

미니코스피200옵션

0.48미만

0.068% + (계약당) 3원

0.48이상

0.08%

코스닥150옵션

3.2미만

0.068% + (계약당) 4원

3.2이상

0.08%

주식옵션

4천원미만

0.068% + (계약당) 5원

4천원이상

0.08%

50만원 이상

3천만원

코스피200옵션(코스피200위클리옵션)

0.42미만

0.078% + (계약당) 13원

0.30%

0.42이상

0.09%

미니코스피200옵션

0.48미만

0.078% + (계약당) 3원

0.48이상

0.09%

코스닥150옵션

3.2미만

0.078% + (계약당) 4원

3.2이상

0.09%

주식옵션

4천원미만

0.078% + (계약당) 5원

4천원이상

0.09%

- Wrap

상품구분

자산기준 별 수수료 할인요율

3천만원 미만

3천만원 이상 ~ 1억 미만

1억 이상

Wrap

30%

50%

건별협의

* 자산 기준은 상품별 최저가입금액 기준으로 평가* 상기 기준 초과 현의시 자산현황등을 종합적으로 고려하여 개별 협의 가능(리테일본부장 전결 처리)ⅰ) 국내주식 : 유가증권, 코스닥, ELW, ETF, ETN

ⅱ) 국내선물 : KOSPI200 선물, 개별주식선물, KOSPI200 미니선물, 코스닥150선물

ⅲ) 국내옵션 : KOSPI200옵션, 개별주식옵션, KOSPI200 미니옵션, 코스피200위클리옵션, 코스닥150옵션

- 정기평가 : 협의수수료 3개월 이상 경과한 고객에 대해서는 반기단위(6월,12월)로 평가하여 수익기준 미달할 경우, 일반수수료로 환원ⅳ) 장내채권 매매의 경우 자산현황 등을 종합적으로 고려하여 개별적으로 협의 가능(영업추진팀장 전결로 처리)

4) 예외적용

- 지점장 및 부서장의 요청이 합리적 사유로 인정 될 경우 상기 제시된 기준과 무관하게 별도의 협의수수료를 정할 수 있음 (기대수익, 자산유입가능성, 기타 영업상의 재량적 판단 등 고려)

5) 업무절차 및 사후관리

① 영업점에서 협의수수료 적용 대상 고객의 구체적인 자산, 수익현황 등을 명기하여 주관부서에 협의 수수료 요청

② 협의수수료 기준 내 요청은 주관부서장, 기준 이외의 요청 건은 담당임원을 전결로 적용 가능

③ 협의수수료 적용 후 3개월 이상 경과한 고객에 대하여 반기(6월말, 12월말) 단위로 평가하며, 당사의 기준에 의거 해지/ 조정될 수 있음

6) 비고- 협의수수료 적용 시 아래의 경우는 동일집단으로 인정하여 산정가능* 부부, 직계비존속 및 본인의 형제자매에 한함* 금융감독원에 등록한 투자자문사와 일임매매계약을 체결한 고객으로 투자자문사를 주문대리인으로 설정한 경우(6) 이벤트 수수료1) 주식 이벤트 수수료율 : 0.005%2) 선물 이벤트 수수료율 : 0.00038792%3) 코스피200옵션 등 이벤트 수수료율

코스피200옵션,코스피200위클리옵션(가격구간)

이벤트 수수료율

미니코스피200옵션(가격구간)
이벤트 수수료율

0.42 미만

0.00067980% + (계약당) 13원

0.48미만

0.00067980% + (계약당) 3원

0.42이상~2.49미만

0.013338%

0.48~2.53미만

0.013338%

2.49이상

0.00067980% + (계약당) 78원

2.53이상

0.00067980% + (계약당) 16원

4) 개별주식옵션 이벤트 수수료율

가격
이벤트 수수료율

4,000원 미만
0.00067980% + (계약당) 5원

4,000원 이상 ~ 16,000원 미만

0.013338%

16,000원 이상

0.00067980% + (계약당) 20원

5) 코스닥150옵션 이벤트 수수료율

가격
이벤트 수수료율

3.2미만
0.00067980% + (계약당) 4원

3.2 이상 ~ 24.5 미만

0.013338%

24.5이상
0.00067980% + (계약당) 31원

(7) 취급상품

구 분
상 품

주식형펀드
펀드자산의 일정부분을 주식 및 주식관련파생상품에 투자하여 위험을 감수하고 고수익을 추구하는 펀드로 적극적인 투자성향을 지닌 투자자에게 적합한 상품

채권형펀드
안정적인 국공채, 은행채 등 초우량자산에만 투자하는 안정적인 상품으로 중장기 자금의 안정적 운용에 적합하며 은행금리이상의 수익추구

혼합형펀드
주식과 채권의 효율적 배분을 통하여 주식의 수익성과 채권의 안정성을 동시에 추구하는 상품

MMF
저축기간 및 금액, 가입자격 등에 제한이 없고 입출금이 자유로운 수시입출금 상품

환매조건부채권(RP)
기간별로 약정한 금리를 지급하는 확정금리상품으로 당사가 재매입을 보장하는 안정적인 상품

CP
단기 고정금리 상품으로 실수익률이 높은 상품

국공채
정부 및 지방자치단체가 원리금을 보장하여 최고수준의 안정성을 보유한 상품으로 유동성이 높아 환금성이 뛰어난 상품

회사채
기업이 발행하는 채권으로 일반적으로 정기적인 이자를 지급받고 원금은 만기시에 상환하는 상품

CMA(RP형)
고객의 자산을 수시형 RP로 자동 운용하는 상품

Wrap Account
고객과의 일임계약을 통해 회사가 지정한 운용역이 투자일임업무를 포함하여 제공하는 종합자산관리 서비스

중개형ISA
국민 재산형성 지원을 목적으로 도입되어 다양한 금융투자상품을 편입 가능한 세제혜택상품

2. 해외서비스(1) 거래수수료

(가) 오프라인 (영업점, 고객만족센터, 야간데스크)

국가구분

미국

중국

홍콩

0.50%

0.50%

0.50%

(나) 온라인

국가구분

영업점 계좌/비대면 계좌

은행연계계좌

ARS

HTS

스마트폰

HTS

스마트폰

미국

-

0.25%

-

0.25%

-

중국

-

0.30%

-

0.30%

-

홍콩

-

0.30%

-

0.30%

-

주) 현지 및 당사 사정에 따라 수수료 변동 가능

주) 국가별 제세금 별도 징수(홈페이지 > [수수료안내] > [해외주식 매매수수료] > [국가별 제비용안내] 참조)

(2) 협의수수료

회사가 정하는 특정 조건에 해당되는 계좌에 대하여 고객의 요청에 의해 다음과 같이 해외주식운영팀 및 관련부서 심사를 통하여 협의수수료 적용 가능합니다.

(가) 협의대상 :

- 신규계좌 : 계좌개설일 이후 3개월 이하 계좌이며 관리자가 지정된 계좌

(해외주식 수수료수익기준 25만원이상 협의가능 최저 수수료율 적용)

- 기존계좌 : 계좌개설 3개월 경과하고 내부 적용기준 충족된 계좌

- 기관영업본부 관리계좌는 제외

(나) 적용기준 : 수수료수익기준 또는 자산기준 한가지 이상 충족 시 적용

- 수수료수익기준: 신청일 기준 직전 3개월 월평균 수수료수익

- 자산기준: 신청일 기준 평가금액(주식, 해외주식, 금융상품 포함)

(다) 협의수수료 상세 내역

- 해외주식(영업점계좌 및 온라인계좌)

적용기준

협의수수료율

협의환율

수수료수익기준

자산기준

Online

Offline

Online/Offline

200만원 이상

10억 이상

0.10%

0.10%

95%

100만원 이상

5억 이상

0.10%~0.16%

0.20%

90%

50만원 이상

2억 이상

0.16%~0.20%

0.30%

85%

25만원 이상

5천만원 이상

0.20%~0.25%

0.40%

80%

※정기평가 : 협의수수료 3개월 이상 경과한 고객에 대해서는 반기단위(6월, 12월)로 평가하여 수수료수익기준 미달할 경우, 일반수수료로 환원

(라) 예외적용

- 지점장 및 부서장의 요청이 합리적 사유로 인정 될 경우 상기 제시된 기준과 무관하게 별도의 협의수수료를 정할 수 있음. (기대수익, 자산유입가능성, 기타 영업상의 재량적 판단 등 고려)

(마) 업무절차 및 사후관리

① 영업점에서 협의수수료 적용 대상 고객의 구체적인 자산, 수익현황 등을 명기하여 주관부서에 협의수수료 요청

② 협의수수료 기준 내 요청은 주관부서장, 기준 이외의 요청 건은 담당임원을 전결로 적용 가능

③ 협의수수료 적용 후 3개월 이상 경과한 고객에 대하여 반기(6월말, 12월말) 단위로 평가하며, 당사의 기준에 의거 해지/ 조정될 수 있음

(바) 비고

- 협의수수료 적용 시 아래의 경우는 동일집단으로 인정하여 산정 가능

* 부부, 직계존비속 및 본인의 형제자매에 한함

* 금융감독원에 등록한 투자자문사와 일임매매계약을 체결한 고객으로 해당 투자자문사를 주문대리인으로 설정된 경우

(3) 업무수수료

(가) 업무별 수수료

구분

수수료

외화이체

무료

해외주식타사대체출고

2,000원/건당

○ 해외주식타사대체출고 수수료 무료 대상

- 전월 일평잔 기준 평가금액(주식, 해외주식, 금융상품 포함, 신용대출금액 미포함) 5천만원이상

(나) 실시간 시세

-비전문가 (Non-Professional)

구분

요금

무료 조건

미국

NASDAQ

USD 1/월

1) 전월 미국시장 매매대금 100만원 이상 또는 전월 일평잔 미국주식 잔고 100만원 이상2) 전월 MTS 접속이력 보유

NYSE

USD 1/월

AMEX

USD 1/월

중국(상해)

CNY 70/월

중국(심천)

CNY 150/월

홍콩

HKD 200/월

주) 두 가지 요건 모두 충족 시 미국 시세 무료

(4) 환율우대

○ 우대 환율: 80%

- 전월 일평잔 기준 평가금액(주식, 해외주식, 금융상품 포함, 신용대출금액 미포함) 5천만원이상

사. 위험관리에 관한 사항(1) 위험관리 조직 및 정책위험은 기업의 운영과정에서 수익을 얻기 위하여는 필연적으로 발생하는 부분입니다. 따라서 증권업무를 영위하기 위한 각종 영업활동과 자산운용 활동을 하면서 시장리스크, 신용리스크, 운영리스크, 유동성리스크 등 각종 리스크에 노출되고 이를 적절히 관리함으로써 수익을 창출하게 됩니다. 이에 따라 위험 관리를 위하여 관리하여야 할 대상의 위험을 정의하고 현황에 대하여 모니터링하고 보고하여 경영활동에 대한 의사결정 및 지원하는 업무입니다.당사의 위험관리 조직의 구조 및 역할은 다음과 같습니다.① 이사회는 위험관리조직의 최상위 기구로서 위험관리에 관한 최종적인 권한과 책임이 있습니다.② 이사회는 위험관리의 효율적 수행 및 관련 정책 수립을 위하여 리스크관리위원회(이하 "위원회"라 한다)를 설치합니다.③ 위원회는 위험관리 업무를 효율적으로 수행하기 위한 위원회 산하기구로서 리스크심의위원회(이하 "심의위원회"라 한다)를 두며, 심의위원회는 위원회가 위임한 사항을 심의 및 의결합니다.④ 당사는 위원회 및 심의위원회가 수립한 리스크관리 정책을 실행하고 당사의 리스크관리 업무를 총괄적으로 담당하는 리스크관리담당 부서를 둡니다.⑤ 이사회는 전사적인 리스크관리를 전담하고 리스크관리담당 부서에 대한 총괄적인 권한을 행사하는 위험관리책임자를 둡니다.⑥ 각 사업본부에 영업 및 자산운용 활동의 자율성을 최대한 부여하면서 견제와 균형이 이루어질 수 있도록 사업부 활동에서 발생하는 각종 위험에 대한 관리 및 통제 기능을 리스크관리 담당부서에서 수행합니다.(2) 신용위험관리신용리스크는 당사가 보유하고 있는 유가증권 등의 발행자나 거래관계를 맺고있는 거래 상대방의 신용등급 악화 및 채무불이행 등에서 발생할 수 있는 당사의 손실 가능성으로 정의하여 관리하고 있습니다. 거래 상대방의 신용등급 등 신용도에 따른 신용 공여 대상을 정의하고, 과도한 신용 리스크 노출을 방지하기 위하여 신용등급별 개별업체에 대한 신용공여 한도를 설정하고 이를 철저히 준수하고 있습니다. 또한 위험 상황이 발생하였을 경우, 특정 발행자가 발행한 유가증권의 거래한도를 축소하거나 중지하며 현금성 자산 등을 담보로 요구하거나 거래 상대방의 채무 이행을 보증할 수 있는 제3자의 보증을 요구합니다. 측정방법으로는 개별 거래상대방의 신용 위험을 관리하기 위해 일별 Credit Exposure 및 위험액을 산출하고 있습니다. 신용노출 현황에 대하여 정기적으로 리스크심의위원회에 보고하도록 하여 관리 체계에 만전을 기하고 있습니다.(3) 시장위험관리시장리스크는 주식, 채권, 수익증권 등 상품유가증권 뿐만 아니라 인수, 중개 등 영업지원 관련 거래 등 시장 가격에 영향을 미치는 요소(주가, 금리, 환율 등)의 변동에 따른 당사의 손실 가능성으로 정의하여 관리하고 있습니다. 시장 리스크를 내포하고 있는 모든 상품을 대상으로 노출 규모를 측정 하여 정기적으로 보고하고 있으며 VaR(Value at Risk)를 정기적으로 산출하고 있습니다. 또한 VaR의 한계를 보완하기 위하여 위험요인별 민감도, 위험 변동에 대한 가상의 시나리오 및 Stress Test로 위험 노출에 대한 현황을 분석하는 자료로 사용하고 있습니다. 아울러, 정기적으로 자산현황에 대하여 리스크심의위원회에 보고하고 있습니다.(4) 유동성위험관리유동성리스크는 자금조달과 운용의 만기 불일치 및 금융시장 경색시 발생할 수 있는 자금의 유출 등으로 자금부족 사태가 발생하는 위험으로 정의하여 관리 하고 있습니다. 비상시 유동성 리스크에 대비해 위기 시나리오별 조달계획 및 비상자금 마련계획을 준비하고 있습니다. 아울러 향후 각 사업별로 Cash한도를 설정하여 자금운용에 따른 유동성리스크 관리 기준으로 활용할 예정입니다. 유동성 현황에 대하여는 경영진에 정기, 수시로 보고 및 협의가 이루어져 비상사태 발생 시 즉각적인 대응이 가능하도록 하였습니다.

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

가. 요약연결재무정보

(단위 : 백만원)

과 목
제44기 1분기말
제43기말
제42기말

자 산

1.현금및현금성자산
690,118
567,331
461,262

2.당기손익-공정가치측정금융금융자산
2,958,997
2,935,549
3,308,210

3.기타포괄손익-공정가치측정금융자산
5,907
5,904
3,364

4.상각후원가측정금융자산
5,277,547
5,107,380
4,881,158

5.관계기업투자
31,671
33,658
177,685

6.유형자산
48,457
53,435
62,304

7.투자부동산
408,412
399,986
272,588

8.무형자산
27,301
25,747
27,931

9.순확정급여자산
1,768
2,242
-

10.당기법인세자산
802
12,381
955

11.이연법인세자산
3,396
3,805
17,155

12.기타비금융자산
19,982
19,573
16,545

13.매각예정처분자산집단
12,277
336,713
-

자 산 총 계
9,486,635
9,503,704
9,229,157

부 채

1.예수부채
4,206,368
4,527,081
3,794,889

2.당기손익-공정가치측정금융부채
275,093
411,379
629,040

3.차입부채
3,156,456
2,941,103
2,974,647

4.순확정급여부채
-
-
798

5.당기법인세부채
5,962
10,719
84,143

6.이연법인세부채
2,400
3,986
8,803

7.충당부채
7,310
5,642
23,208

8.기타금융부채
917,630
567,303
719,808

9.기타비금융부채
30,703
17,397
26,145

10.매각예정처분자산집단에 직접 관련된 부채
2,686
32,678
-

부 채 총 계
8,604,608
8,517,288
8,261,481

자 본

Ⅰ.지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본
699,500
665,144
649,704

1.자본금
400,745
400,745
352,984

2.기타불입자본
36,398
36,318
37,599

3.이익잉여금(결손금)
255,464
224,216
260,247

4.기타자본구성요소
6,892
3,865
-1,126

Ⅱ.비지배지분
182,527
321,272
317,972

자 본 총 계
882,027
986,416
967,676

부채와자본총계
9,486,635
9,503,704
9,229,157

영업수익
545,197
1,841,964
762,023

영업이익
-11,471
106,957
147,624

법인세차감전순이익
52,810
143,900
231,332

당기순이익
38,563
93,786
176,109

지배주주지분당기순이익
39,701
61,653
161,943

비지배주주지분당기순이익
-1,138
32,132
14,166

기타포괄손익
3,082
6,364
-78

총포괄이익
41,645
100,149
176,031

주당이익(단위:원)
667
1,019
2,669

연결에 포함된 회사수
52
58
59

주1) 당분기 및 전기 연결재무제표는 기업회계기준서 제1109호에 따라 작성되었음.주2) 연결회사는 그룹 포트폴리오 사업 재편 목적으로 2022년 11월 24일 이사회에서다올신용정보(주)의 매각을 결의하고, 2023년 1월 4일 당사가 보유한 다올신용정보(주)의 지분 전량(보통주 870,000주)을 메이슨캐피탈㈜, ㈜리드캐피탈매니지먼트에 매각하는 주식매매계약서를 체결하였습니다. 이에 따라 연결회사는 보고기간 말 현재 다올신용정보㈜ 관련 자산, 부채를 매각예정처분자산집단 및 중단영업손익으로 분류하고 비교 표시되는 기간의 연결포괄손익계산서를 재작성하였습니다(이하동일).

나. 요약재무정보(별도)

(단위 : 백만원)

과 목
제44기 1분기말
제43기말
제42기말

자 산

1.현금및현금성자산
337,442
249,050
255,013

2.당기손익-공정가치측정금융자산
2,686,944
2,603,937
2,770,310

3.기타포괄손익-공정가치측정금융자산
5,300
5,300
2,800

4.상각후원가측정금융자산
1,059,710
583,959
1,183,726

5.종속및관계기업투자
349,154
351,224
409,399

6.유형자산
23,037
27,114
28,152

7.무형자산
14,672
14,565
11,406

8.이연법인세자산
-
-
10,801

9.당기법인세자산
-
11,565
-

10.기타비금융자산
8,962
12,070
11,792

11. 매각예정처분자산집단
12,730
81,191
-

자 산 총 계
4,497,951
3,939,975
4,683,398

부 채

1.예수부채
153,801
128,303
493,320

2.당기손익-공정가치측정금융부채
290,692
428,907
648,008

3.차입부채
2,751,080
2,556,391
2,525,664

4.이연법인세부채
3,162
4,142
-

5.당기법인세부채
21,614
-
54,674

6.충당부채
10,746
7,905
18,656

7.기타금융부채
475,367
141,823
261,646

8.기타비금융부채
24,515
11,797
18,477

부 채 총 계
3,730,977
3,279,268
4,020,445

자 본

1.자본금
400,745
400,745
352,984

2.기타불입자본
80,580
80,500
80,679

3.이익잉여금(결손금)
285,633
179,445
229,290

4.기타자본구성요소
17
17
-

자 본 총 계
766,974
660,707
662,953

부채와자본총계
4,497,951
3,939,975
4,683,398

종속ㆍ관계ㆍ공동기업 주식의 평가방법
원가법
원가법
원가법

영업수익
399,341
1,268,326
522,223

영업이익
6,637
46,099
105,447

법인세차감전순이익
150,106
67,911
226,791

당기순이익
114,634
48,368
179,503

기타포괄손익
-
17
-

총포괄이익
114,634
48,385
179,503

주당이익(단위:원)
1,946
792
2,967

주) 당분기 및 전기 연결재무제표는 기업회계기준서 제1109호에 따라 작성되었음.

2. 연결재무제표

요 약 분 기 연 결 재 무 상 태 표

제44(당)기 1분기말 2023년 3월 31일 현재

제43(전)기 기말 2022년 12월 31일 현재

다올투자증권주식회사와 그 종속기업
(단위: 원)

과 목
주석
제44(당)기 1분기말
제43(전)기 기말

자 산

Ⅰ. 현금및현금성자산
4
690,118,124,288

567,330,819,817

Ⅱ. 당기손익-공정가치측정금융자산
5,6,17,40
2,958,996,649,339

2,935,548,539,030

Ⅲ. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산
5,7,40
5,906,745,000

5,903,745,000

Ⅳ. 상각후원가측정금융자산
5,8,34,40
5,277,547,041,044

5,107,380,351,734

Ⅴ. 관계기업투자
9
31,671,453,285

33,658,218,479

Ⅵ. 유형자산
10,12
48,457,131,268

53,434,836,639

Ⅶ. 투자부동산
13
408,411,998,345

399,986,483,506

Ⅷ. 무형자산
11
27,301,423,038

25,747,148,929

Ⅸ. 순확정급여자산
16
1,767,519,905

2,242,211,171

X. 당기법인세자산
32
801,671,763

12,380,762,171

XI. 이연법인세자산
32
3,395,849,850

3,805,444,599

XII. 기타비금융자산

19,981,965,361

19,572,631,429

XIII. 매각예정처분자산집단
42
12,277,263,076

336,712,583,943

자 산 총 계

9,486,634,835,562

9,503,703,776,447

부 채

Ⅰ. 예수부채
14,40
4,206,367,993,271

4,527,081,156,696

Ⅱ. 당기손익-공정가치측정금융부채
14,17,40
275,092,625,897

411,378,783,292

Ⅲ. 차입부채
14,15,40
3,156,455,879,785

2,941,102,521,381

Ⅳ. 당기법인세부채
32
5,962,343,689

10,719,367,437

Ⅴ. 이연법인세부채
32
2,399,933,630

3,985,871,751

Ⅵ. 충당부채
18
7,309,655,118

5,642,083,116

Ⅶ. 기타금융부채
11,14,19,40
917,629,840,391

567,303,140,871

Ⅷ. 기타비금융부채
19
30,703,320,092

17,396,928,694

Ⅸ. 매각예정처분자산집단에 직접 관련된 부채
42
2,686,209,461

32,678,000,222

부 채 총 계

8,604,607,801,334

8,517,287,853,460

자 본

Ⅰ. 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본

699,499,780,216

665,144,140,095

1. 자본금
1,20
400,745,335,000

400,745,335,000

2. 기타불입자본
21
36,398,107,053

36,318,343,588

3. 이익잉여금
23
255,463,947,688

224,215,588,766

4. 기타자본구성요소
22
6,892,390,475

3,864,872,741

Ⅱ. 비지배지분

182,527,254,012

321,271,782,892

자 본 총 계

882,027,034,228

986,415,922,987

부 채 와 자 본 총 계

9,486,634,835,562

9,503,703,776,447

"첨부된 주석은 본 요약분기연결재무제표의 일부입니다."

요 약 분 기 연 결 포 괄 손 익 계 산 서

제44(당)기 1분기 2023년 1월 1일부터 2023년 3월 31일까지

제43(전)기 1분기 2022년 1월 1일부터 2022년 3월 31일까지

다올투자증권주식회사와 그 종속기업
(단위: 원)

과 목
주석
제44(당)기 1분기
제43(전)기 1분기

I. 영업수익

545,197,029,971

407,440,354,577

1.수수료수익
24,34
44,362,039,429

115,087,554,050

2.당기손익-공정가치측정금융상품관련이익
25
328,764,988,060

169,986,587,345

3.이자수익
26
140,555,068,744

103,442,656,766

4.배당수익
27
1,014,510,372

1,469,338,805

5.상각후원가측정금융상품관련이익
8,28
1,356,910,373

3,498,354,636

6.기타영업수익
29
29,143,512,993

13,955,862,975

Ⅱ. 영업비용

556,667,788,433

339,673,061,653

1. 수수료비용
24
8,927,483,682

8,583,095,071

2. 당기손익-공정가치측정금융상품관련손실
25
298,218,316,499

164,810,299,631

3. 이자비용
26
83,123,341,575

33,583,920,390

4. 상각후원가측정금융상품관련손실
28
49,198,314,300

24,676,324,478

5. 판매비와관리비
30
81,744,622,054

95,573,757,277

6. 기타영업비용
29
35,455,710,323

12,445,664,806

Ⅲ. 영업이익

(11,470,758,462)

67,767,292,924

Ⅳ. 영업외손익
31

64,280,483,611

2,312,490,584

1. 종속기업투자및관계기업투자평가및처분손익

57,614,346,634

(1,193,173,591)

2. 기타영업외수익

6,994,681,855

3,590,224,660

3. 기타영업외비용

328,544,878

84,560,485

Ⅴ. 법인세비용차감전순이익

52,809,725,149

70,079,783,508

Ⅵ. 법인세비용
32

13,869,842,460

17,526,644,419

Ⅶ. 계속영업이익

38,939,882,689

52,553,139,089

Ⅷ. 중단영업손실
42

(376,713,833)

(261,330,795)

Ⅸ. 분기순이익

38,563,168,856

52,291,808,294

Ⅹ. 기타포괄손익

3,081,540,302

2,205,850,064

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목:

(10,123,060)

(23,276,164)

1. 확정급여제도의 재측정요소

(10,123,060)

(23,276,164)

후속적으로 당기손익으로 재분류되는 항목:

3,091,663,362

2,229,126,228

1. 지분법자본변동

(52,217,865)

98,363,570

2. 해외사업장환산차이

3,143,881,227

2,130,762,658

XI. 분기총포괄이익

41,644,709,158

54,497,658,358

XII. 분기순이익의 귀속:

38,563,168,856

52,291,808,294

1. 지배기업의 소유주

39,700,910,271

43,448,263,510

2. 비지배지분

(1,137,741,415)

8,843,544,784

XIII
. 분기총포괄이익의 귀속:

41,644,709,158

54,497,658,358

1. 지배기업의 소유주

42,722,334,458

45,399,796,183

2. 비지배지분

(1,077,625,300)

9,097,862,175

XIV. 주당이익

33

1. 기본주당이익

667

742

2. 희석주당이익

580

737

"첨부된 주석은 본 요약분기연결재무제표의 일부입니다."

요 약 분 기 연 결 자 본 변 동 표

제44(당)기 1분기 2023년 1월 1일부터 2023년 3월 31일까지

제43(전)기 1분기 2022년 1월 1일부터 2022년 3월 31일까지

다올투자증권주식회사와 그 종속기업
(단위: 원)

과 목
지배기업 소유주 귀속
비지배지분
자본총계

자본금
기타불입자본
이익잉여금
기타자본구성요소
합계

Ⅰ. 2022년 1월 1일 (전기초)
352,984,160,000
37,598,956,725
260,246,761,106
(1,126,018,807)
649,703,859,024
317,971,797,896
967,675,656,920

분기총포괄손익:
-
-
43,434,252,490
1,965,543,693
45,399,796,183
9,097,862,175
54,497,658,358

1. 분기순이익
-
-
43,448,263,510
-
43,448,263,510
8,843,544,784
52,291,808,294

2. 기타포괄손익
-
-
(14,011,020)
1,965,543,693
1,951,532,673
254,317,391
2,205,850,064

(1) 지분법자본변동
-
-
-
91,061,447
91,061,447
7,302,123
98,363,570

(2) 해외사업장환산차이의 변동
-
-
-
1,874,482,246
1,874,482,246
256,280,412
2,130,762,658

(3) 확정급여제도의 재측정요소
-
-
(14,011,020)
-
(14,011,020)
(9,265,144)
(23,276,164)

소유주와의 거래 등:
47,761,175,000
(902,644,472)
(98,213,225,684)
-
(51,354,695,156)
(19,761,497,778)
(71,116,192,934)

1. 배당금 지급
-
-
(48,085,315,461)
-
(48,085,315,461)
(15,233,529,910)
(63,318,845,371)

2. 종속기업의 유상증자
-
-
-
-
-
510,000,000
510,000,000

3. 자기주식 취득
-
(1,048,714,140)
-
-
(1,048,714,140)
-
(1,048,714,140)

4. 자기주식 처분
-
275,919,560
-
-
275,919,560
-
275,919,560

5. 상환우선주의 발행
47,761,175,000
9,539,235
-
-
47,770,714,235
-
47,770,714,235

6. 상환우선주의 상환
-
-
(50,127,910,223)
-
(50,127,910,223)
-
(50,127,910,223)

7. 종속기업 주식의 추가취득
-
(139,389,127)
-
-
(139,389,127)
(5,037,967,868)
(5,177,356,995)

기타변동:
-
(75,266,818)
-
-
(75,266,818)
-
(75,266,818)

1. 주식결제형 주식기준보상 비용인식
-
200,652,742
-
-
200,652,742
-
200,652,742

2. 주식결제형 주식기준보상 자기주식 대체
-
(275,919,560)
-
-
(275,919,560)
-
(275,919,560)

Ⅱ. 2022년 3월 31일 (전분기말)
400,745,335,000
36,621,045,435
205,467,787,912
839,524,886
643,673,693,233
307,308,162,293
950,981,855,526

Ⅲ. 2023년 1월 1일 (당기초)
400,745,335,000
36,318,343,588
224,215,588,766
3,864,872,741
665,144,140,095
321,271,782,892
986,415,922,987

분기총포괄손익:
-
-
39,694,816,724
3,027,517,734
42,722,334,458
(1,077,625,300)
41,644,709,158

1. 분기순이익
-
-
39,700,910,271
-
39,700,910,271
(1,137,741,415)
38,563,168,856

2. 기타포괄손익
-
-
(6,093,547)
3,027,517,734
3,021,424,187
60,116,115
3,081,540,302

(1) 지분법자본변동
-
-
-
(13,488,925)
(13,488,925)
(38,728,940)
(52,217,865)

(2) 해외사업장환산차이의 변동
-
-
-
3,041,006,659
3,041,006,659
102,874,568
3,143,881,227

(3) 확정급여제도의 재측정요소
-
-
(6,093,547)
-
(6,093,547)
(4,029,513)
(10,123,060)

소유주와의 거래 등:
-
10,100,787
(8,446,457,802)
-
(8,436,357,015)
(137,666,903,580)
(146,103,260,595)

1. 배당금 지급
-
-
(8,446,457,802)
-
(8,446,457,802)
(6,668,279,550)
(15,114,737,352)

2. 종속기업의 유상증자
-
(814)
-
-
(814)
(240)
(1,054)

3. 자기주식 처분

10,101,601
-
-
10,101,601
-
10,101,601

4. 종속회사 주식의 처분
-
-
-
-
-
(130,998,623,790)
(130,998,623,790)

기타변동:
-
69,662,678
-
-
69,662,678
-
69,662,678

1. 주식결제형 주식기준보상 비용인식
-
79,764,279
-
-
79,764,279
-
79,764,279

2. 주식결제형 주식기준보상 자기주식 대체
-
(10,101,601)
-
-
(10,101,601)
-
(10,101,601)

Ⅳ. 2023년 3월 31일 (당분기말)
400,745,335,000
36,398,107,053
255,463,947,688
6,892,390,475
699,499,780,216
182,527,254,012
882,027,034,228

"첨부된 주석은 본 요약분기연결재무제표의 일부입니다."

분 기 연 결 현 금 흐 름 표

제44(당)기 1분기 2023년 1월 1일부터 2023년 3월 31일까지

제43(전)기 1분기 2022년 1월 1일부터 2022년 3월 31일까지

다올투자증권주식회사와 그 종속기업
(단위: 원)

과 목
제44(당)기 1분기
제43(전)기 1분기

I. 영업활동 현금흐름

(273,848,026,661)

38,467,993,677

1. 영업활동에서 창출된 현금흐름
(362,327,988,028)

(13,778,989,182)

(1) 분기순이익
38,563,168,856

52,291,808,294

(2) 조정사항
(28,189,854,485)

4,519,652,019

이자비용
83,123,341,575

33,589,027,587

이자수익
(140,555,068,744)

(103,445,464,441)

법인세비용
13,869,842,460

17,526,644,419

배당금수익
(1,014,510,372)

(1,469,338,805)

대손상각비
39,109,617,381

17,052,152,190

기타의대손상각비
209,693

14,795,151

대손충당금환입
(63,510,545)

(1,821,466,951)

복구충당부채전입액
(107,437,737)

17,356,298

소송충당부채전입액
-

3,584,867

미사용약정충당부채전입액(환입액)
(49,087,584)

91,016,851

금융보증충당부채전입액
1,940,082,161

1,361,632,487

기타충당충당부채전입액
589,859

-

주식보상비용
69,662,678

200,652,742

퇴직급여
602,946,366

526,774,235

외화환산손실
23,093,405,202

3,266,358,163

외화환산이익
(9,150,549,340)

(213,332,447)

당기손익-공정가치측정금융자산평가손실
44,145,051,811

39,129,327,016

당기손익-공정가치측정금융자산평가이익
(45,135,264,380)

(5,094,017,593)

당기손익인식지정금융자산평가이익
(89,750,000)

-

파생상품평가손실
50,373,222,168

39,422,146,666

파생상품평가이익
(36,598,180,255)

(38,554,185,476)

매도파생결합증권평가손실
186,432,534

657,797,604

매도파생결합증권평가이익
(625,634)

(73,354,331)

지분법손실
2,074,618,424

7,398,716,189

지분법이익
(1,771,359,531)

(4,817,136,288)

지분법적용출자금처분이익
-

(278,109,444)

관계기업투자처분손실
(7,899,170)

725,427,521

종속기업투자처분손실
1,192,885,606

-

종속기업투자처분이익
(59,102,591,963)

(1,835,724,387)

매도유가증권평가손실
857,970,000

1,869,742,766

매도유가증권평가이익
(90,500,000)

(5,465,062,587)

감가상각비
3,534,242,511

3,763,037,227

유형자산처분손실
291,788,334

(175,297)

유형자산처분이익
(63,466)

(47,851,484)

무형자산상각비
1,080,085,473

993,355,661

무형자산처분손실
550,000

25,325,910

(3) 영업활동으로 인한 자산부채의 변동
(372,701,302,399)

(70,590,449,495)

당기손익-공정가치측정금융자산의 증가
(25,824,987,186)

(217,509,670,280)

기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 감소
(3,000,000)

-

상각후원가측정금융자산의 증가
(209,475,836,511)

(647,289,214,919)

기타비금융자산의 증가
(3,051,644,992)

(8,775,767,000)

예수부채의 감소
(321,983,213,866)

(10,037,735,500)

당기손익-공정가치측정금융부채의 증가(감소)
(151,013,653,710)

169,210,514,288

순확정급여부채의 감소
(683,139,328)

(76,854,657)

순확정급여자산의 감소
474,691,266

-

충당부채의 감소
(116,574,697)

(2,462,370,690)

기타금융부채의 증가
339,297,838,779

643,602,284,048

기타비금융부채의 증가
145,471,825

2,748,365,215

매각예정자산부채의 감소
(467,253,979)

-

2. 이자수익의 수취
152,194,349,490

95,358,202,582

3. 배당금의 수취
855,085,633

1,646,395,986

4. 이자비용의 지급
(56,399,858,688)

(34,745,045,802)

5. 법인세의 납부
(8,169,615,068)

(10,012,569,907)

II. 투자활동 현금흐름

211,676,782,451

21,596,698,385

1. 관계기업투자의 취득
-

(5,656,000,000)

2. 관계기업투자의 처분 및 배당
2,536,122,812

14,292,489,791

3. 유형자산의 취득
(178,096,929)

(774,634,717)

4. 유형자산의 처분
59,985,028

159,007,438

5. 무형자산의 취득
(2,556,701,734)

(2,008,796,317)

6. 무형자산의 처분
24,450,000

1,317,863,590

7. 종속기업투자의 순현금유입(유출)
211,791,023,274

14,266,768,600

III. 재무활동 현금흐름

185,254,864,633

21,707,659,995

1. 은행차입금의 순증가
4,038,614,432

-

2. 기타차입부채의 순증가
189,709,746,151

-

3. 기타단기차입금의 순증가
-

50,073,866,846

4. 사채의 발행
20,000,000,000

462,000,000

5. 사채의 상환
(13,842,894,788)

-

6. 배당금 지급
(15,114,737,352)

-

7. 종속기업의 유상증자
(240)

-

8. 리스부채의 상환
(2,318,935,475)

(5,521,409,818)

9. 자기주식 취득
-

(1,048,714,140)

10. 종속기업의 자기주식 취득
-

(5,177,356,995)

11. 배당금의 지급
-

(15,233,529,910)

12. 상환우선주의 발행
-

47,770,714,235

13. 상환우선주의 상환
-

(50,127,910,223)

14. 종속기업의 유상증자
-

510,000,000

15. 기타금융부채(비지배지분부채)의 순증감
2,783,071,905

-

IV. 외화환산으로 인한 현금및현금성자산의 변동

(55,031,448)

(3,622,771)

V. 현금및현금성자산의 순증감(I+II+III+IV)

123,028,588,975

81,768,729,286

VI. 기초의 현금및현금성자산

567,330,819,817

461,262,046,697

매각예정처분자산집단으로 분류된 현금및현금성자산
241,284,504

-

VII. 분기말의 현금및현금성자산

690,118,124,288

543,030,775,983

"첨부된 주석은 본 요약분기연결재무제표의 일부입니다."

3. 연결재무제표 주석

제44(당)기 1분기 2023년 1월 1일부터 2023년 3월 31일까지

제43(전)기 1분기 2022년 1월 1일부터 2022년 3월 31일까지

다올투자증권주식회사와 그 종속기업

1. 일반사항

(1) 지배기업의 개요다올투자증권주식회사(이하 "지배기업")는 1981년 5월 1일에 설립되었으며, 한국거래소가 개설한 유가증권시장에 1996년 11월 19일 상장되었습니다. 지배기업은 2008년 7월 25일자로 금융위원회로부터 증권업 전환허가를 승인받음에 따라 여신전문금융업법에의한 신기술사업금융업 등록을 말소하고 증권업으로 주요 영업을 변경하고, 사명을 'KTB네트워크주식회사'에서 '케이티비투자증권주식회사'로 변경하였습니다. 또한, 2009년 2월 4일 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률'에 따라 금융투자업 인가를 받았으며, 2022년 3월 24일자 정기주주총회의 결의에 의거하여 지배기업의 상호를 '케이티비투자증권주식회사'에서 '다올투자증권주식회사'로 변경하였습니다. 지배기업의 본점은 서울특별시 영등포구 여의나루로 60에 소재하고 있으며, 당분기말 현재 자본금은 400,745백만원입니다.

당분기말 현재 지배기업의 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명
보통주
우선주

주식수(주)
지분율(%)
주식수(주)
지분율(%)

이병철 및 특수관계인
15,404,115
25.41
-
-

푸른파트너스자산운용
-
-
3,980,099
43.01

한국투자캐피탈㈜
-
-
1,990,049
21.51

㈜오케이저축은행
-
-
1,592,039
17.20

㈜예스코홀딩스
-
-
995,024
10.75

교정공제회
-
-
696,517
7.53

KB자산운용㈜
2,684,704
4.43
-
-

자기주식
1,741,289
2.87
-
-

기타
40,782,491
67.29
-
-

합계
60,612,599
100.00
9,253,728
100.00

이 요약연결재무제표는 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 의한 지배기업인 다올투자증권주식회사와 다올자산운용㈜ 외 하기에 열거한 종속기업(이하 다올투자증권주식회사와 그 종속기업을 일괄하여 "연결실체")을 연결대상으로 하고, 아시아클린에너지사모투자전문회사 외 8개 법인(주석 9 참조)을 지분법적용대상으로 하여 작성되었습니다.

(2) 연결대상 종속기업의 현황

당분기말과 전기말 현재 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

투자회사
피투자회사
업종
법인설립 및영업소재지

연결실체 내 기업이보유한 지분율(%)

사용재무제표일

당분기말
전기말

지배기업
다올인베스트먼트㈜(구, 케이티비네트워크㈜)(*8)
기타투자기관
대한민국
-
52.00
2023.03.31

다올자산운용㈜(구, 케이티비자산운용㈜)(*1)
집합투자업
대한민국
100.00
100.00

2023.03.31

케이티비프라이빗에쿼티㈜
기타 금융업
대한민국
100.00
100.00

2023.03.31

다올신용정보㈜(구, 케이티비신용정보㈜)(*9)
신용조사 및 추심대행업
대한민국
100.00
100.00

2023.03.31

㈜다올저축은행(구, 유진저축은행㈜)
저축은행업
대한민국
60.20
60.20

2023.03.31

다올프라이빗에쿼티㈜(구, 케이티비파트너스㈜)
기타 금융 투자업
대한민국
85.00
85.00

2023.03.31

Daol New York, LLC (구, KTB New York, LLC)
기타투자기관
미국
100.00
100.00

2023.03.31

KTBN14호 벤처투자조합(*2)(*4)
투자조합
대한민국
-
20.01
-

Daol (Thailand) PCL (구, KTBST Holding PCL)
지주회사
태국
60.49
60.49

2023.03.31

에스엠영등포제일차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

다올KTB G 시너지 일반사모투자신탁 제1호(*2)
집합투자기구
대한민국
22.22
22.22
2023.03.31

뉴테란월문㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-

2023.03.31

이케이디제이차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-

2023.03.31

인베스토리제이차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-

2023.03.31

카이로스제십차㈜(*5)
자산유동화기업
대한민국
-
-
-

케이티비비전제오차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-

2023.03.31

케이티비파이어레드제오차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-

2023.03.31

디엠수원크레도㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

제이온파주㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

뉴테란대전㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

케이티비파이어레드제육차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

케이티비파이어레드제팔차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

케이티비씨씨제일차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

케이엔아산제일차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

푸른다올제일차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

뉴테란대전제이차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

케이티비타이거제일차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

부금일물류퍼스트㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

부금일물류세컨드㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

제이온베이직㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

제이온월곶㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

인베스토리제칠차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

기네스제일차㈜(*5)
자산유동화기업
대한민국
-
-
-

케이티비타이거제이차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

다올라이트블루제오차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

가드디엘제사차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

디에이지축제일차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

인베스토리제십차㈜(*3)
자산유동화기업
대한민국
-
-
2023.03.31

BNK US밸류일반사모부동산투자3호
집합투자기구
대한민국
73.15
73.15
2023.03.31

다올인베스트먼트㈜
KTBN14호 벤처투자조합(*2)(*4)
투자조합
대한민국
-
19.95
-

Daol Ventures, Inc.(구, KTB Ventures, Inc)(*8)
투자자문
미국
-
100.00
2023.03.31

다올자산운용㈜
Daol (Thailand) PCL (구, KTBST Holding PCL)
지주회사
태국
9.40
9.40
2023.03.31

다올KTB글로벌EMP증권자투자신탁(*2)
집합투자기구
대한민국
99.96
99.97
2023.03.31

다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_자펀드(*2)
집합투자기구
대한민국
74.87
74.99
2023.03.31

다올KTB전단채증권투자신탁(*3)
집합투자기구
대한민국
36.26
35.80
2023.03.31

다올KTB G 시너지 일반사모투자신탁제1호(*2)
집합투자기구
대한민국
22.22
22.22
2023.03.31

다올KTB넥스트원안성물류센터일반사모부동산투자신탁제1호 제1종(*2)
집합투자기구
대한민국
37.74
37.74
2023.03.31

다올KTB글로벌구독경제EMP증권자투자신탁
집합투자기구
대한민국
73.58
75.55
2023.03.31

다올연금운용을위한OCIO증권자투자신탁(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
100.00
-

다올JP모건글로벌투자적격등급회사채증권자투자신탁(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
35.73
-

다올파운트1등TDF2040증권투자신탁
집합투자기구
대한민국
99.90
99.98
2023.03.31

Daol (Thailand) PCL (KTBST Holding PCL)
Daol Securities (Thailand) PCL (구, KTBST Securities PCL)
해외 증권중개업
태국
100.00
100.00
2023.03.31

Daol REIT Management (Thailand) Co., Ltd. (구, KTBST REIT Management Co., Ltd.)
기타금융투자업
태국
60.00
60.00
2023.03.31

Daol Investment Management Co., Ltd. (구, We Asset Management Co., Ltd.)
집합투자업
태국
49.90
49.90
2023.03.31

Daol Lend (Thailand) Co., Ltd. (구, KTBST Lend Co.,Ltd.)
대부업
태국
75.00
75.00
2023.03.31

다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_자펀드
다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_모펀드
집합투자기구
대한민국
84.11
84.11
2023.03.31

BNK US밸류일반사모부동산투자신탁3호
1000 HARBOR BOULEVARD INVESTOR REIT LLC
부동산업
미국
53.97
53.97

2023.03.31

1000 HARBOR BOULEVARD INVESTOR REIT LLC

1000 harbor JV LLC
부동산업
미국
95.00
95.00

2023.03.31

1000 harbor JV LLC

1000 harbor Owner LLC
부동산업
미국
100.00
100.00

2023.03.31

부금일물류퍼스트㈜
케이비이천로지스틱스 제5호(*7)
부동산업
대한민국
45.40
45.40

2023.03.31

부금일물류세컨드㈜
케이비이천로지스틱스 제5호(*7)
부동산업
대한민국
45.40
45.40

2023.03.31

Daol Investment Management Co., Ltd.
Daol Digital Partner Co., Ltd.
디지털자산중개업
태국
100.00
100.00

2023.03.31

(
*1) 지분율에는 보통주 및 우선주가 합산 되어 있습니다.(
*2) 투자조합 및 집합투자증권에 대하여 피투자회사의 성과에 대한 변동이익에 유의적으로 노출되어 있고 성과를 결정하는 힘을 통해 변동이익에 영향을 미치므로 종속기업으로 분류하였습니다.(
*3) 자산유동화를 위한 구조화기업 내지 투자신탁으로 소유지분율이 과반수 미만이나 연결실체가 해당 기업에 대한 실질적인 힘과 단순한 자산관리자의 수준이 아닌 변동이익에 노출되어 있으므로 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다.(
*4) 당분기 중 환매 등으로 연결범위에서 제외 되었습니다.(
*5) 당분기 중 확약종료로 인하여 연결실체의 지배력이 상실되어 연결범위에서 제외되었습니다.(
*6) 당분기 중 지분율 감소로 지배력이 상실되어 연결범위에서 제외되었습니다.
(*7) 연결실체는 우선주를 보유하고 있으며, 지분율은 비지배지분이 보유한 보통주 지분을 고려한 지분율입니다.(
*8) 당분기 중 지배기업이 보유한 다올인베스트먼트㈜와 종속기업을 매각하였습니다.(*9) 전기말 현재 매각예정처분자산집단으로 분류하였습니다.

(3) 연결대상 종속기업의 요약재무정보연결대상 종속기업의 당분기말과 전기말 현재 요약재무정보는 다음과 같습니다.① 당분기말 및 당분기

(단위: 백만원)

종속기업명
자산총액
부채총액
자본총액
영업수익
당기손익
총포괄손익

다올자산운용㈜(구, 케이티비자산운용㈜)
79,122
9,545
69,577
9,462
2,506
2,506

다올신용정보㈜(구, 케이티비신용정보㈜)
12,280
2,686
9,594
-
(338)
(338)

(주)다올저축은행(구, 유진저축은행㈜)
4,461,151
4,020,839
440,312
105,918
(8,308)
(8,318)

다올프라이빗에쿼티㈜(구, 케이티비파트너스㈜)
19,875
4,876
14,999
1,513
797
797

Daol New York, LLC(구, KTB New York, LLC)
1,505
8
1,497
29
(211)
(168)

다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_모펀드
8,472
1,365
7,107
1,589
1,001
1,001

다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_자펀드
5,982
11
5,971
850
833
833

Daol (Thailand) PCL(구, KTBST Holding PCL)
55,615
16,926
38,689
727
353
1,904

Daol Securities (Thailand) PCL(구, KTBST Securities PCL)
278,305
251,341
26,964
14,792
(877)
(385)

케이티비프라이빗에쿼티㈜
4,660
64
4,596
71
(45)
(45)

Daol Lend (Thailand) Co., Ltd.(구, KTBST Lend Co.,Ltd.)
11,978
9,347
2,631
353
151
253

Daol REIT Management (Thailand) Co., Ltd.(구, KTBST REIT Management Co., Ltd.)
693
76
617
187
2
27

Daol Investment Management Co., Ltd.(구, We Asset Management Co., Ltd.)
1,582
381
1,201
938
49
96

다올KTB전단채증권투자신탁
14,305
3
14,302
95
90
90

에스엠영등포제일차㈜
5,114
5,153
(39)
104
(27)
(27)

다올KTB G 시너지 일반사모투자신탁 제1호
4,809
30
4,779
146
(695)
(695)

케이엔아산제일차㈜
5,095
5,063
32
117
50
50

푸른다올제일차㈜
10,194
10,195
(1)
198
-
-

뉴테란대전제이차㈜
8,550
8,606
(56)
168
-
-

케이티비타이거제일차㈜
8,523
8,523
-
231
-
-

케이티비파이어레드제육차㈜
10,131
10,138
(7)
197
-
-

디엠수원크레도㈜
5,257
5,270
(13)
126
(15)
(15)

제이온파주㈜
4,163
4,197
(34)
79
(2)
(2)

뉴테란대전㈜
6,658
6,698
(40)
163
-
-

케이티비파이어레드제팔차㈜
7,700
7,754
(54)
163
(15)
(15)

케이티비씨씨제일차㈜
6,630
6,717
(87)
128
(50)
(50)

케이티비비전제오차㈜
3,862
3,878
(16)
66
(14)
(14)

케이티비파이어레드제오차㈜
4,059
4,077
(18)
184
-
-

이케이디제이차㈜
3,065
3,052
13
93
14
14

뉴테란월문㈜
5,171
5,157
14
99
-
-

인베스토리제이차㈜
6,141
6,039
102
111
(54)
(54)

제이온베이직㈜
8,256
8,248
8
158
-
-

제이온월곶㈜
5,636
5,686
(50)
144
(55)
(55)

인베스토리제칠차㈜
4,071
4,016
55
74
33
33

케이티비타이거제이차㈜
3,535
3,535
-
52
-
-

다올라이트블루제오차㈜
10,363
10,484
(121)
83
(121)
(121)

가드디엘제사차㈜
1,157
1,137
20
47
20
20

디에이지축제일차㈜
14,238
14,236
2
296
-
-

인베스토리제십차㈜
23,969
23,794
175
572
172
172

BNK US밸류일반사모부동산투자3호
54,483
4,660
49,823
-
(1,919)
(1,919)

1000 HARBOR BOULEVARD INVESTOR REIT LLC,
101,721
163
101,558
-
-
-

1000 harbor JV LLC
104,598
-
104,598
-
-
-

1000 harbor Owner LLC
303,437
186,133
117,304
5,302
1,981
1,981

부금일물류퍼스트㈜
18,117
18,118
(1)
586
252
252

부금일물류세컨드㈜
18,120
18,120
-
586
251
251

케이비이천로지스틱스 제5호
116,096
80,480
35,616
1,385
(89)
(89)

다올KTB넥스트원안성물류센터일반사모부동산투자신탁제1호 제1종
3,641
135
3,506
56
(36)
(36)

KTB글로벌EMP증권자투자신탁
7,259
432
6,827
1,215
286
286

다올KTB글로벌구독경제EMP증권자투자신탁
1,687
49
1,638
257
76
76

다올파운트1등TDF2040증권투자신탁
609
1
608
39
1
1

Daol Digital Partner Co., Ltd.
225
129
96
139
(100)
(94)

② 전기말 및 전분기

(단위: 백만원)

종속기업명
자산총액
부채총액
자본총액
영업수익
당기손익
총포괄손익

다올인베스트먼트㈜(구, 케이티비네트워크㈜)
324,860
29,094
295,766
7,970
440
455

다올자산운용㈜(구, 케이티비자산운용㈜)
78,487
11,416
67,071
10,485
1,009
1,009

다올신용정보㈜(구, 케이티비신용정보㈜)
13,054
3,122
9,932
4,204
(261)
(261)

(주)다올저축은행(구, 유진저축은행㈜)
4,824,875
4,376,244
448,631
88,256
18,848
18,825

다올프라이빗에쿼티㈜(구, 케이티비파트너스㈜)
20,982
6,779
14,203
5,754
4,775
4,775

Daol New York, LLC(구, KTB New York, LLC)
1,666
1
1,665
20
(171)
(122)

다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_모펀드
6,535
423
6,112
292
(754)
(754)

다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_자펀드
5,142
10
5,132
72
(624)
(624)

Daol (Thailand) PCL(구, KTBST Holding PCL)
38,541
1,755
36,786
6,695
6,198
6,878

Daol Securities (Thailand) PCL(구, KTBST Securities PCL)
247,407
235,337
12,070
19,252
1,119
1,765

케이티비프라이빗에쿼티㈜
4,713
73
4,640
263
2,917
2,917

Daol Ventures, Inc.(구, KTB Ventures, Inc.)
5,071
603
4,468
167
(442)
(338)

Daol Lend (Thailand) Co., Ltd.(구, KTBST Lend Co.,Ltd.)
11,598
9,220
2,378
185
74
117

Daol REIT Management (Thailand) Co., Ltd.(구, KTBST REIT Management Co., Ltd.)
704
114
590
491
202
211

Daol Investment Management Co., Ltd.(구, We Asset Management Co., Ltd.)
1,536
431
1,105
545
(65)
(32)

KTBN14호 벤처투자조합
4,252
224
4,028
-
(729)
(729)

다올KTB전단채증권투자신탁
14,380
4
14,376
43
30
30

에스엠영등포제일차㈜
5,147
5,160
(13)
99
-
-

다올KTB G 시너지 일반사모투자신탁 제1호
5,492
18
5,474
170
148
148

케이엔아산제일차㈜
5,083
5,101
(18)
72
(18)
(18)

푸른다올제일차㈜
10,195
10,195
-
69
-
-

뉴테란대전제이차㈜
8,538
8,606
(68)
74
(85)
(85)

케이티비타이거제일차㈜
8,519
8,519
-
176
-
-

케이티비파이어레드제육차㈜
10,063
10,063
-
197
-
-

디엠수원크레도㈜
5,252
5,250
2
126
-
-

제이온파주㈜
4,163
4,195
(32)
79
-
-

뉴테란대전㈜
6,603
6,672
(69)
129
4
4

케이티비파이어레드제팔차㈜
7,710
7,692
18
157
-
-

케이티비씨씨제일차㈜
6,654
6,655
(1)
128
-
-

케이티비비전제오차㈜
3,860
3,862
(2)
66
-
-

카이로스제십차㈜
3,585
3,562
23
70
7
7

케이티비파이어레드제오차㈜
4,044
4,045
(1)
79
-
-

이케이디제이차㈜
3,050
3,050
-
52
(1)
(1)

뉴테란월문㈜
5,145
5,157
(12)
99
28
28

인베스토리제이차㈜
6,191
6,035
156
4
(68)
(68)

제이온베이직㈜
8,141
8,132
9
-
-
-

제이온월곶㈜
5,613
5,608
5
-
-
-

인베스토리제칠차㈜
4,046
4,025
21
-
-
-

기네스제일차㈜
719
716
3
-
-
-

케이티비타이거제이차㈜
3,587
3,587
-
-
-
-

다올라이트블루제오차㈜
10,240
10,240
-
-
-
-

가드디엘제사차㈜
1,146
1,146
-
-
-
-

디에이지축제일차㈜
14,533
14,531
2
-
-
-

인베스토리제십차㈜
23,265
23,263
2
-
-
-

BNK US밸류일반사모부동산투자3호
54,484
2,742
51,742
-
(679)
(679)

1000 HARBOR BOULEVARD INVESTOR REIT LLC,
98,873
158
98,715
-
(170)
(170)

1000 harbor JV LLC
103,929
-
103,929
-
-
-

1000 harbor Owner LLC
295,642
181,330
114,312
5,741
3,012
3,012

부금일물류퍼스트㈜
17,437
17,691
(254)
-
(67)
(67)

부금일물류세컨드㈜
17,437
17,690
(253)
-
(67)
(67)

케이비이천로지스틱스 제5호
117,393
80,516
36,877
680
(78)
(78)

다올KTB넥스트원안성물류센터일반사모부동산투자신탁제1호 제1종
3,646
26
3,620
218
(1,411)
(1,411)

KTB글로벌EMP증권자투자신탁
6,543
2
6,541
751
(1,167)
(1,167)

다올KTB글로벌구독경제EMP증권자투자신탁
1,517
4
1,513
-
-
-

다올파운트1등TDF2040증권투자신탁
1,188
589
599
-
-
-

다올연금운용을위한OCIO증권자투자신탁
599
-
599
-
-
-

다올JP모건글로벌투자적격등급회사채증권자투자신탁
691
123
568
-
-
-

Daol Digital Partner Co., Ltd.
272
82
190
-
-
-

2. 재무제표 작성기준(1) 회계기준의 적용연결실체의 요약분기연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되는 요약중간연결재무제표입니다. 동 요약연결재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며, 연차연결재무제표에서 요구되는 정보에 비하여 적은 정보를 포함하고 있습니다. 선별적 주석은 직전 연차보고기간말 후 발생한 연결실체의 재무상태와 경영성과의 변동을 이해하는 데 유의적인 거래나 사건에 대한 설명을 포함하고 있습니다.

(2) 추정과 판단① 경영진의 판단 및 가정과 추정의 불확실성한국채택국제회계기준은 중간연결재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 중간보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 중간보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제 결과는 다를 수 있습니다.요약분기연결재무제표에서 사용된 연결실체의 회계정책의 적용과 추정금액에 대한 경영진의 판단은 2022년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 연차연결재무제표와 동일한 회계정책과 추정의 근거를 사용하였습니다.

② 공정가치 측정 연결실체는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에는 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 책임지는 평가부서의 운영을 포함하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원에게 직접 보고되고 있습니다.

평가부서는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제3자 정보를 사용하는 경우, 평가부서에서 제3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 연결실체는 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다.- 수준1 : 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격- 수준2 : 수준1 의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수- 수준3 : 자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수

자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 연결실체는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.공정가치 측정시 사용된 가정의 자세한 정보는 주석 38에 포함되어 있습니다.

3. 유의적인 회계정책연결실체는 다음에서 설명하고 있는 사항을 제외하고 2022년 12월 31일로 종료하는회계연도의 연차연결재무제표를 작성할 때 적용한 것과 동일한 회계정책을 적용하고 있습니다.(1) 기업회계기준서 제1117호 '보험계약'이 개정사항은 인식과 측정, 표시와 공시를 포함하여 보험계약에 대한 포괄적인 새로운 회계 기준을 제공합니다. 기업회계기준서 제1117호는 2005년에 발표된 기업회계기준서 제1104호를 대체합니다. 이 기준서는 보험계약을 발행한 기업의 유형과 관계없이 모든 유형의 보험계약(예: 생명보험, 손해보험, 원수보험계약 및 재보험계약)에 적용되며, 특정 보증과 재량적 참가 특성이 있는 투자계약에도 적용됩니다. 적용범위에서 제외되는 계약은 매우 적을 것입니다. 이 기준서의 전반적인 목적은 보험자에 대하여 더욱 유용하고 일관된 보험계약에 관한 회계모형을 제공하는 것입니다. 대체로 각 국가의 기존 회계정책에 기초하는 기업회계기준서 제1104호의 요구사항과 달리, 이 기준서는 보험계약에 대한 포괄적인 모형을 제시합니다. 이 기준서는 일반모형에 기초하며, 다음의 사항이 추가됩니다.- 직접 참가 특성이 있는 계약에 대한 특수한 적용 (변동수수료접근법)- 주로 보장기간이 단기인 계약에 대한 간편법 (보험료배분접근법)해당 기준서의 개정이 요약분기연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(2) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - '회계정책'의 공시이 개정사항은 연결실체의 회계정책 공시를 더 효과적으로 할 수 있도록 하는 요구사항과지침을 제공합니다. 기준서 제1001호는 연결실체의 유의적인 회계정책을 공시하도록 요구합니다. 개정사항은 '유의적인' 회계정책을 '중요한' 회계정책으로 변경하고, 중요한 회계정책 정보에 대한 설명을 추가하였습니다. 연결실체가 회계정책 공시에 대하여 결정할 때, 보다 유용한 회계정책 정보를 제공할 수 있도록 합니다. 이 개정사항이 연결실체의 요약분기재무제표에 미치는 영향이 없으나, 연결실체는 연차재무제표에 중요한 회계정책 정보 공시를 검토하고 있습니다.

(3) 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정치 변경과 오류' 개정 - '회계추정'의 정의이 개정사항은 회계추정치의 변경, 회계정책의 변경과 회계 오류수정을 명확히 구분하고 있습니다. 또한 개정 기준서는 기업이 회계추정치를 개발하기 위해 측정기법과 투입변수를 사용하는 방법을 명확히 하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 요약분기연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.(4) 기업회계기준서 제1012호 '법인세' 개정 - 단일거래에서 생기는 자산과 부채에 대한 이연법인세이 개정사항은 기업회계기준서 제1012호에 따른 최초 인식예외의 적용범위를 축소하여 동일한 금액으로 가산할 일시적차이와 차감할 일시적차이가 생기는 거래에 적용하지 않도록 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 요약연결분기재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

한편, 제정ㆍ공표되었으나 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 아니한 제ㆍ개정 기준서는 다음과 같습니다. 연결실체는 요약연결분기재무제표 작성 시 다음의 제ㆍ개정 기준서를 조기적용하지 아니하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동/비유동 분류보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한, 부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서 자기지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된경우는 제외됩니다. 동 개정사항은 2024년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 가능합니다. 연결실체는 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(2) 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류' 개정 - '회계추정'의 정의회계추정을 정의하고, 회계정책의 변경과 구별하는 방법을 명확히 하였습니다. 동 개정 사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 가능합니다. 회사는 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.(3) 기업회계기준서 제1012호 '법인세' 개정 - 단일거래에서 생기는 자산과 부채에 대한 이연법인세자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래의 최초 인식 예외 요건에 거래시점 동일한 가산할 일시적차이와 차감할 일시적차이를 발생시키지 않는 거래라는 요건을 추가하였습니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 가능합니다. 회사는 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

4. 현금및현금성자산당분기말과 전기말 현재 현금및현금성자산은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

현금
717
658

정기예금
94,610
81,820

보통예금
236,282
207,314

외화예금
2,481
2,997

당좌예금
20
20

MMDA
139,927
123,446

금융어음
130,000
25,000

CMA 등
86,081
126,076

합계
690,118
567,331

5. 금융자산(1) 당분기말과 전기말 현재 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

당기손익-공정가치측정금융자산
지분상품
56,926
56,926
51,099
51,099

채무상품
2,794,476
2,794,476
2,756,920
2,756,920

파생상품자산
98,134
98,134
118,159
118,159

파생결합증권
9,461
9,461
9,371
9,371

소계
2,958,997
2,958,997
2,935,549
2,935,549

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
5,907
5,907
5,904
5,904

상각후원가측정금융자산
예치금
407,212
407,212
432,183
432,183

유가증권
163,108
163,108
262,661
262,661

대출채권(*1)
4,078,278
4,078,278
4,183,323
4,183,323

기타(*1)(*2)
628,949
628,949
229,213
229,213

소계
5,277,547
5,277,547
5,107,380
5,107,380

합계
8,242,451
8,242,451
8,048,833
8,048,833

(
*1) 장부금액은 대손충당금 차감후 금액입니다.(
*2) 기타는 자기매매미수금 등 미수금, 미수수익 및 보증금 등으로 구성되어 있습니다.

(2) 당분기말과 전기말 현재 담보로 제공된 금융자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
담보제공사유
당분기말
전기말

상각후원가측정금융자산
예치금
내국환 및 수표용지신청한도
60,000
60,000

당기손익-공정가치측정금융자산
채무상품(*1)
대차거래
369,682
647,366

장외파생상품거래
56,139
71,043

환매조건부채권매도(대고객)
194,742
185,157

환매조건부채권매도(대기관)
1,568,348
1,398,977

차입부채
-
30,422

전단채 유동화(*2)
18,848
16,599

소계
2,207,759
2,349,564

합계
2,267,759
2,409,564

(
*1) 담보로 제공된 자산에는 매도 거래가 체결되었으나, 미결제된 채무증권이 포함되어 있습니다.(*2) 연결실체는 한국증권금융, 산업은행, 9개의 종합금융투자사업자가 참여하는 유동화증권 매입프로그램에 전단채를 매각하고 담보를 제공하였습니다.

(3) 당분기말과 전기말 현재 사용이 제한된 금융자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
금융기관
당분기말
전기말

예치금:

투자자예탁금별도예치금(예금)
한국증권금융㈜(*1)
54,056
23,027

The Siam Commercial Bank PCL
96,212
87,656

대차거래이행보증금
한국예탁결제원 등
37,736
46,247

장내파생상품매매증거금
한국거래소
3,636
3,051

증권시장거래증거금
한국거래소
2,200
2,600

지급준비예치금(*5)
저축은행중앙회
155,853
175,373

당좌개설보증금
㈜국민은행 등
17
17

유통금융담보금
한국증권금융㈜
22,300
60,000

유통금융차주담보금
한국증권금융㈜
311
120

장기성예금
신한은행
2,000
2,000

기타예치금
유진튜자선물 등
233
63

소계
374,554
400,154

당기손익-공정가치측정금융자산:

투자자예탁금별도예치금(신탁)(*1)
한국증권금융㈜
88,900
93,100

유가증권시장 공동기금(*2)
한국거래소
3,207
3,208

파생상품시장 공동기금(*2)
한국거래소
1,604
1,605

주식기관결제 공동기금(*3)
한국예탁결제원
230
504

주식(*4)
한국예탁결제원
1,000
1,000

기업어음(*6)
한국예탁결제원, 한국증권금융㈜
120,000
-

소계
214,941
99,417

기타

정기예금(*6)
신한은행
-
1,000

합계
589,495
500,571

(
*1) 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제74조의1 및 금융투자업규정 제4-39조의 규정에 따라 투자자예탁금을 연결실체의 자산과 구분하여야 하는 바, 위탁자예수금, 저축자예수금, 집합투자증권투자자예수금, 조건부예수금, 장내파생상품거래예수금의 합계액에서 현금위탁증거금을 차감한 금액 이상의 금액을 매일 재계산하여 한국증권금융㈜에 별도 예치하여야 하며, 이를 양도하거나 담보로 제공할 수 없으며, 누구든지 이를 상계ㆍ압류할 수 없습니다.(
*2) 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제394조와 동법 시행령 제362조의 규정에 의거 유가증권시장 또는 파생상품시장에서의 매매거래의 위약으로 인하여 발생하는 손해를 배상하기 위하여 유가증권시장 또는 파생상품시장에서의 거래대금의 연결실체의 부담분에 해당하는 금액을 유가증권시장 공동기금 및 파생상품시장 공동기금으로 한국거래소에 적립하고 있습니다.(
*3) 상장증권청산업무규정 제15조 및 제16조에 의거, 상장증권의 위탁매매거래에 따른 채무불이행으로 인하여 발생하는 손해를 배상하기 위하여 손해배상공동기금을 한국예탁결제원에 적립하고 있습니다.(
*4) 금융위원회의 증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정 및 발행 주관사와의 의무보유확약 등으로 인하여 한국예탁결제원에 보호 예수되어 있습니다.(
*5) 지급준비예치금은 상호저축은행법 등 관련규정에 따라 상호저축은행중앙회에 지급준비자산으로 예치한 것으로 사용이 제한되어 있습니다.(
*6) 다올신용정보 매수 예정자가 제공한 이행보증금으로 정기예금 가입 후 질권설정하였습니다.

6. 당기손익-공정가치측정금융자산 당분기말과 전기말 현재 당기손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

지분상품:

주식
56,926
51,099

지분상품 소계
56,926
51,099

채무상품:

국공채
279,605
357,364

특수채
622,436
711,038

회사채
877,907
750,953

전자단기사채
196,824
233,899

기업어음증권
266,149
178,010

원화대출금
3,160
3,091

사모사채
99,027
110,241

매입대출채권
132,016
133,585

출자금
11,935
11,935

투자자예탁금별도예치금(신탁)
88,900
93,100

집합투자증권
157,718
152,996

손해배상공동기금
5,041
5,317

양도성예금증서
9,845
9,695

MMF
41,998
3,781

기타
1,915
1,915

채무상품 소계
2,794,476
2,756,920

파생상품자산(*)

파생상품자산
100,200
120,426

신용위험평가조정
(141)
(166)

거래일손익인식평가조정액
(1,925)
(2,101)

파생상품 소계
98,134
118,159

파생결합증권:

기타파생결합증권
9,461
9,371

합계
2,958,997
2,935,549

(
*) 파생상품자산의 세부내역은 주석 16에 공시하였습니다.

한편, 연결실체는 당분기말과 전기말 현재 한국신용평가(KIS), 한국자산평가(KAP), 한국신용정보(NICE) 및 에프앤자산평가(FN)에서 제시한 채권시가평가 기준수익률을 산술평균한 수익률에 의하여 산정된 가격으로 국공채, 특수채 및 회사채의 공정가치를 계산하고 있으며, 동 공정가치에서 미수채권이자와 채권경과이자를 차감한 금액을 채권의 장부금액으로 계상하고 있습니다.

7. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산당분기말과 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분(*)
당분기말
전기말

주식
3,107
3,104

출자금
2,800
2,800

합계
5,907
5,904

(
*) 정책상 필요에 따라 보유하는 금융상품에 해당하기 때문에 기타포괄손익-공정가치 측정 선택권을 행사하였습니다.위 지분상품의 처분시에는 관련 기타포괄손익누계액은 이익잉여금으로 재분류되며 당기손익으로 재분류되지 않습니다. 당분기와 전분기 중 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 처분 등으로 인한 변동내역은 없습니다.

8. 상각후원가측정금융자산(1) 당분기말과 전기말 현재 상각후원가측정금융자산 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

예치금:

투자자예탁금별도예치금(예금)
150,268
110,682

대차거래이행보증금
37,736
46,247

장내파생상품거래예치금
230
-

장내파생상품매매증거금
3,636
3,051

유통금융차주담보금
311
120

증권시장거래증거금
2,200
2,600

당좌개설보증금
17
17

유통금융담보금
22,300
60,000

장기성예금
4,255
4,163

지급준비예치금
155,853
175,373

기타예치금
30,406
29,930

소계
407,212
432,183

유가증권:

국공채
4,999
4,999

특수채
158,109
257,662

소계
163,108
262,661

대출채권:

콜론
-
10

신용공여금(*)
332,398
306,792

환매조건부매수
52,900
400

사모사채
43,050
35,100

대여금
6,154
5,619

대출금
3,640,013
3,796,521

매입대출채권
9,300
10,800

기타대출채권
122,160
129,473

이연대출부대비용
19,552
19,356

소계
4,225,527
4,304,071

기타:

미수금
555,793
152,236

미수수익
47,404
44,861

매출채권
22
370

보증금
6,409
7,279

공탁금
16,796
16,793

미회수내국환채권
23,734
28,143

소계
650,158
249,682

합계
5,446,005
5,248,597

대손충당금:

신용공여금
(868)
(888)

사모사채
(861)
(702)

대여금
(7)
(5)

대출금
(137,758)
(111,279)

매입대출채권
(6,150)
(6,172)

기타대출채권
(1,604)
(1,700)

미수금
(18,337)
(17,960)

미수수익
(2,595)
(2,240)

합계
(168,180)
(140,946)

현재가치조정차금:

현재가치할인차금(대출채권)
(1)
(3)

현재가치할인차금(미수금)
(26)
(30)

현재가치할인차금(보증금)
(251)
(238)

합계
(278)
(271)

총계
5,277,547
5,107,380

(
*) 연결실체는 신용거래고객에게 주식매수자금을 융자한 금액을 신용공여금으로 계상하고 있으며 동 융자금의 일반이자율은 연 5.9~8.8%, 상환기간은 270일 이내입니다.또한 고객이 예탁하고 있는 유가증권에 대해 담보평가금액 50~70% 한도내에서 융자한 금액도 포함되며, 동 융자금의 이자율은 연 7.6~7.8%, 상환기간은 270일 이내입니다. 상환만기일이 경과한 융자금은 연결실체가 정한 기준에 따라 상환조치하고 있으며, 미상환 융자금으로 표시하여 고객 적용이자율+3%(단, 연 9.5%를 초과하지 않음)의 이자율을 적용하고 있습니다. 한편 최소담보유지비율 (140%)을 충족시키는 수준의 유가증권 및 현금을 담보로 설정하고 있으며, 담보가치가 담보유지비율(140%)을 하회하거나 만기일에 상환되지 않은 융자금은 약관에 따라 임의 반대매매를 통해 상환받고 있습니다.

(2) 당분기말과 전기말 현재 상각후원가측정금융자산의 평가방법에 따른 내역은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 백만원)

구분

채권잔액
대손충당금
합계

12개월기대신용 측정 대상

전체기간 기대신용손실 측정 대상
12개월 기대신용손실측정 대상
전체기간 기대신용손실 측정 대상
채권잔액
대손충당금

신용위험의 유의적인 증가
신용이 손상된금융자산
신용위험의 유의적인 증가
신용이 손상된 금융자산

대출채권:

신용공여금
331,529
-
868
-
-
(868)
332,397
(868)

환매조건부매수
52,900
-
-
-
-
-
52,900
-

대여금
6,154
-
-
(6)
-
-
6,154
(6)

대출금(*)
3,068,417
457,317
133,832
(41,968)
(28,241)
(67,550)
3,659,566
(137,759)

매입대출채권
-
4,500
4,800
-
(1,350)
(4,800)
9,300
(6,150)

사모사채
43,050
-
-
(861)
-
-
43,050
(861)

기타대출채권
120,146
-
2,013
(422)
-
(1,182)
122,159
(1,604)

소계
3,622,196
461,817
141,513
(43,257)
(29,591)
(74,400)
4,225,526
(147,248)

기타자산:

미수금
535,563
7
20,223
(73)
(1)
(18,263)
555,793
(18,337)

미수수익
41,840
4,329
1,235
(748)
(650)
(1,197)
47,404
(2,595)

매출채권
22
-
-
-
-
-
22
-

소계
577,425
4,336
21,458
(821)
(651)
(19,460)
603,219
(20,932)

합계
4,199,621
466,153
162,971
(44,078)
(30,242)
(93,860)
4,828,745
(168,180)

(
*) 대출금 채권잔액에는 이연대출부대비용이 포함되어 있습니다.

② 전기말

(단위: 백만원)

구분

채권잔액
대손충당금
합계

12개월기대신용 측정 대상

전체기간 기대신용손실 측정 대상
12개월 기대신용손실측정 대상
전체기간 기대신용손실 측정 대상
채권잔액
대손충당금

신용위험의 유의적인 증가
신용이 손상된금융자산
신용위험의 유의적인 증가
신용이 손상된 금융자산

대출채권:

콜론
10
-
-
-
-
-
10
-

신용공여금
305,904
-
888
-
-
(888)
306,792
(888)

환매조건부매수
400
-
-
-
-
-
400
-

대여금
5,619
-
-
(5)
-
-
5,619
(5)

대출금(*)
3,259,829
449,473
106,575
(43,753)
(13,623)
(53,903)
3,815,877
(111,279)

매입대출채권
-
1,500
9,300
-
(22)
(6,150)
10,800
(6,172)

사모사채
35,100
-
-
(702)
-
-
35,100
(702)

기타대출채권
122,427
5,000
2,043
(529)
(8)
(1,163)
129,470
(1,700)

소계
3,729,289
455,973
118,806
(44,989)
(13,653)
(62,104)
4,304,068
(120,746)

기타자산:

미수금
132,006
-
20,230
(72)
-
(17,888)
152,236
(17,960)

미수수익
40,418
2,884
1,559
(726)
(233)
(1,281)
44,861
(2,240)

매출채권
370
-
-
-
-
-
370
-

소계
172,794
2,884
21,789
(798)
(233)
(19,169)
197,467
(20,200)

합계
3,902,083
458,857
140,595
(45,787)
(13,886)
(81,273)
4,501,535
(140,946)

(
*) 대출금 채권잔액에는 이연대출부대비용이 포함되어 있습니다.

(3) 당분기 및 전분기 중 상각후원가측정금융자산의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.1) 당분기

① 대출채권의 손실충당금 변동내역

(단위: 백만원)

구분

12개월기대신용손실

전체기간 기대신용손실
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 대손충당금
44,989
13,653
62,104
120,746

Stage간 분류 이동
(745)
(2,335)
3,080
-

충당금전입
(830)
22,562
16,604
38,336

계정재분류
-
-
20
20

기타
(157)
(4,289)
(7,408)
(11,854)

분기말 대손충당금
43,257
29,591
74,400
147,248

② 기타상각후원가측정금융자산의 손실충당금 변동내역

(단위: 백만원)

구분

12개월기대신용손실

전체기간 기대신용손실
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 대손충당금
799
359
19,042
20,200

Stage간 분류 이동
-
(6)
6
-

충당금전입(환입)
22
298
390
710

기타
-
-
22
22

분기말 대손충당금
821
651
19,460
20,932

2) 전분기① 대출채권의 손실충당금 변동내역

(단위: 백만원)

구분

12개월기대신용손실

전체기간 기대신용손실
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 대손충당금
39,884
7,851
61,814
109,549

Stage간 분류 이동
(109)
(1,918)
2,027
-

충당금전입
3,623
4,978
6,851
15,452

기타
(181)
(1,861)
(8,844)
(10,886)

분기말 대손충당금
43,217
9,050
61,848
114,115

② 기타상각후원가측정금융자산의 손실충당금 변동내역

(단위: 백만원)

구분

12개월기대신용손실

전체기간 기대신용손실
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 대손충당금
930
125
4,330
5,385

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

충당금전입(환입)
(5)
58
(260)
(207)

기타
(18)
-
(972)
(990)

분기말 대손충당금
907
183
3,098
4,188

(4) 당분기와 전분기 중 기업회계기준서 1109호에 따른 신용손실충당금 전입액(환입액)은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

상각후원가측정금융자산관련손익
대손상각비
39,110
17,067

대손충당금환입
(64)
(1,821)

소계
39,046
15,246

난외계정에 대한 충당부채 변동액(기타영업손익)
미사용약정충당부채전입
-
94

미사용약정충당부채환입
(49)
(3)

금융보증충당부채전입
1,940
1,362

소계
1,891
1,453

합계
40,937
16,699

(5) 당분기 및 전분기 중 상각후원가측정금융자산의 총 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다.

1) 당분기① 대출채권의 총 장부금액 변동내역

(단위: 백만원)

구분

12개월기대신용손실

전체기간 기대신용손실
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 장부금액
3,729,289
455,974
118,805
4,304,068

Stage간 분류 이동
(87,260)
44,210
43,050
-

실행 및 상환
(11,737)
(24,171)
(8,291)
(44,199)

기타 변동액
(8,096)
(14,196)
(12,051)
(34,343)

분기말 장부금액
3,622,196
461,817
141,513
4,225,526

② 기타상각후원가측정금융자산의 총 장부금액 변동내역

(단위: 백만원)

구분
(*)

12개월기대신용손실

전체기간 기대신용손실
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 장부금액
172,793
2,884
21,790
197,467

Stage간 분류 이동
(42)
452
(410)
-

실행 및 상환
404,674
1,000
78
405,752

기타 변동액
-
-
-
-

분기말 장부금액
577,425
4,336
21,458
603,219

(*) 기타상각후원가측정금융자산은 미수금, 미수수익, 매출채권으로 구성되어 있습니다.

2) 전분기

① 대출채권의 총 장부금액 변동내역

(단위: 백만원)

구분

12개월기대신용손실

전체기간 기대신용손실
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 장부금액
3,280,298
450,845
89,773
3,820,916

Stage간 분류 이동
(44,857)
17,631
27,226
-

실행 및 상환
273,196
42,625
(13,097)
302,724

기타 변동액
(8,444)
(6,727)
(13,737)
(28,908)

분기말 장부금액
3,500,193
504,374
90,165
4,094,732

② 기타상각후원가측정금융자산의 총 장부금액 변동내역

(단위: 백만원)

구분
(*)

12개월기대신용손실

전체기간 기대신용손실
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 장부금액
305,206
1,783
4,854
311,843

Stage간 분류 이동
(1)
-
1
-

실행 및 상환
641,150
425
(1,163)
640,412

기타 변동액
-
-
(446)
(446)

기말 장부금액
946,355
2,208
3,246
951,809

(*) 기타상각후원가측정금융자산은 미수금, 미수수익, 매출채권으로 구성되어 있습니다.

9. 관계기업투자(1) 당분기말과 전기말 현재 관계기업투자의 세부내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

관계기업명
주요영업활동

법인설립 및

영업소재지

사용재무제표일
당분기말
전기말

지분율(%)
장부금액
지분율(%)
장부금액

아시아클린에너지사모투자전문회사(*1)
집합투자기구
대한민국
2023.03.31
10.73
58
10.73
58

차이나플래티넘사모투자전문회사(*1)
집합투자기구
대한민국
2023.03.31
15.00
1,641
15.00
1,910

Brightstorm, Inc.(*2)
제조업
미국
2022.12.31
22.52
-
22.52
-

케이티비뉴레이크의료글로벌진출사모투자전문회사(*1)
집합투자기구
대한민국
2023.03.31
13.00
1,351
13.00
2,510

케이티비2020르네상스사모투자합자회사(*1)
집합투자기구
대한민국
2023.03.31
13.51
10,280
13.51
10,346

케이티비엔에이치엔차이나사모투자전문회사(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
33.33
-

KTB-KORUS 펀드(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
37.50
-

KTB 해외진출 Platform펀드(*1)(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
18.70
-

IBK-KTB문화콘텐츠저작재산권투자조합(*1)(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
17.50
-

㈜카이로켐(*3)(*6)
의약원료제조
대한민국
-
-
-
28.57
-

KTBN 7호 벤처투자조합(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
20.09
-

㈜디지털타임스(*3)
신문발행업
대한민국
2022.12.31
38.64
3,590
38.64
3,052

KTBN 8호 투자조합(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
21.74
-

KTBN 9호 디지털코리아콘텐츠 투자조합(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
30.00
-

KTBN 방송영상콘텐츠 전문투자조합(*1)(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
15.00
-

KTBN 11호 한중시너지펀드(*1)(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
15.06
-

NAVER-KTB 오디오컨텐츠 전문투자조합(*1)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
1.00
-

KTBN 13호 벤처투자조합(*1)(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
19.61
-

KTBN 미래콘텐츠일자리창출투자조합(*1)(*4)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
13.33
-

KTBN 16호 벤처투자조합(*1)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
10.26
-

코리아그로우쓰오퍼튜니티제1호사모투자합자회사(*1)
집합투자기구
대한민국
2023.03.31
7.50
1,391
7.50
1,396

케이티비엔지아이사모투자합자회사(*1)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
5.00
-

KTBN 18호 벤처투자조합(*1)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
10.14
-

케이비-케이티비 기술금융 벤처투자조합(*1)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
18.18
-

케이티비2021아틀라스 사모투자합자회사(*1)
집합투자기구
대한민국
2023.03.31
7.31
10,282
7.31
10,286

LD 신기술사업투자조합 제4호(*5)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
50.00
1,011

다올프라이빗에쿼티슈피리어제일호 사모투자합자회사(*1)
집합투자기구
대한민국
2023.03.31
4.91
3,078
4.91
3,089

다올 2022 스케일업 펀드(*1)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
20.02
-

다올 2022 스타트업 펀드(*1)(*6)
집합투자기구
대한민국
-
-
-
30.11
-

합계

31,671

33,658

(
*1) 연결실체는 사모투자전문회사의 업무집행조합원으로서 유의적인 영향력이 있으므로 관계기업으로 분류하였습니다.(
*2) 지분법적용투자주식의 장부금액이 "0"이하가 될 경우에는 지분법 적용을 중지하고 지분법적용투자주식을 "0"으로 처리하고 있습니다.(
*3) 2023년 3월 결산 재무제표를 입수할 수 없어 가장 최근의 결산재무제표를 사용하였으며, 보고기간 종료일까지 발생한 유의적인 거래나 사건의 영향을 검토 후 반영하였습니다.(
*4) 청산 시 조합원에게 지급하였거나 지급할 분배금이 출자금에 미달하는 경우 동 부족액을 투자금액 내 일정 금액을 한도로 다른 사원보다 우선하여 부담하는 약정이 체결되어 있습니다.(*5) 당분기 중 잔여재산 분배를 완료하여 관계기업투자자산에서 제외되었습니다.(*6) 다올인베스트먼트㈜가 보유하고 있는 관계기업투자자산은 전기말 매각예정처분자산집단으로 분류 후, 당분기말 다올인베스트먼트(주) 매각으로 인하여 처분 제외되었습니다.

(2) 당분기말과 전기말 현재 관계기업투자회사의 요약재무정보는 다음과 같습니다. ① 당분기말 및 당분기

(단위: 백만원)

관계기업명
자산총액
부채총액
자본총계
영업수익
분기순손익
총포괄손익

아시아클린에너지사모투자전문회사
545
2
543
2
2
2

차이나플래티넘사모투자전문회사
10,947
2
10,945
2
(1,811)
(1,811)

Brightstorm, Inc.
41
258
(217)
99
(2)
(2)

케이티비뉴레이크의료글로벌진출사모투자전문회사
10,703
48
10,655
2,734
2,686
2,686

케이티비2020르네상스사모투자합자회사
76,601
527
76,074
1,788
(488)
(488)

코리아그로우쓰오퍼튜니티제1호사모투자합자회사
18,612
67
18,545
36
61
61

케이티비2021아틀라스 사모투자합자회사
2,023
2
2,021
-
(67)
(67)

㈜디지털타임스
13,343
4,053
9,290
13,242
3,459
3,459

다올프라이빗에쿼티슈피리어제일호 사모투자합자회사
63,100
456
62,644
-
(238)
(238)

② 전기말 및 전분기

(단위: 백만원)

관계기업명
자산총액
부채총액
자본총계
영업수익
분기순손익
총포괄손익

아시아클린에너지사모투자전문회사
544
2
542
-
-
-

차이나플래티넘사모투자전문회사
12,740
2
12,738
1
5
5

Brightstorm, Inc.
24
314
(290)
99
(2)
(2)

케이티비뉴레이크의료글로벌진출사모투자전문회사
19,426
55
19,371
5
(106)
(106)

케이티비2020르네상스사모투자합자회사
77,066
504
76,562
745
214
214

클린뷰티홀딩스프로젝트사모투자합자회사
1,440
17
1,423
581
(4,152)
(4,152)

케이티비엔에이치엔차이나사모투자전문회사
3,720
6
3,714
-
(5)
53

KTB-KORUS 펀드
9,670
1
9,669
654
647
647

KTB 해외진출 Platform펀드
94,091
3,036
91,055
2,254
12,048
12,048

IBK-KTB문화콘텐츠저작재산권투자조합
10,568
1,734
8,834
(157)
(1,040)
(1,040)

㈜카이로켐
710
501
209
326
51
51

KTBN 7호 벤처투자조합
82,863
1
82,862
6,037
7,039
7,039

KTBN 8호 투자조합
35,484
320
35,164
1
(82)
(82)

KTBN 9호 디지털코리아콘텐츠 투자조합
23,232
1,932
21,300
103
(95)
(95)

KTBN 방송영상콘텐츠 전문투자조합
2,105
-
2,105
7
7
7

KTBN 11호 한중시너지펀드
154,174
10,001
144,173
(6,046)
(40,872)
(40,872)

NAVER-KTB 오디오컨텐츠 전문투자조합
29,163
633
28,530
-
(151)
(151)

KTBN 13호 벤처투자조합
67,460
867
66,593
59
(82)
(82)

KTBN 미래콘텐츠일자리창출투자조합
29,905
472
29,433
19
(34)
(34)

KTBN 16호 벤처투자조합
171,881
2,040
169,841
5,517
5,568
5,568

코리아그로우쓰오퍼튜니티제1호사모투자합자회사
18,682
70
18,612
51
(19)
(19)

케이티비엔지아이사모투자합자회사
4,520
32
4,488
-
(27)
(27)

KTBN 18호 벤처투자조합
230,547
772
229,775
54
(707)
(707)

KAI-AH 디지털콘텐츠 1호
1,796
1
1,795
-
-
-

케이비-케이티비 기술금융 벤처투자조합
32,157
280
31,877
16
(260)
(260)

케이티비2021아틀라스 사모투자합자회사
2,023
2
2,021
-
(391)
(391)

LD 신기술사업투자조합 제4호
2,053
-
2,053
-
(28)
(28)

㈜디지털타임스
11,332
3,433
7,899
12,230
2,568
2,568

다올프라이빗에쿼티슈피리어제일호 사모투자합자회사
63,100
217
62,883
-
-
-

다올 2022 스케일업 펀드
2,620
156
2,464
-
-
-

다올 2022 스타트업 펀드
8,704
48
8,656
-
-
-

(3) 연결실체는 관계기업투자회사의 독립된 감사인의 감사 및 검토를 받지 아니한 가결산 재무제표를 이용하여 지분법을 적용하는 경우 신뢰성 검증을 위하여 해당 재무제표에 대한 피투자회사의 대표이사의 서명날인 확보 등의 절차를 수행하였습니다.

(4) 당분기말과 전기말 현재 공시되는 시장가격이 존재하는 관계기업투자회사는 없습니다.

10. 유형자산 당분기말과 전기말 현재 유형자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

취득원가
상각누계액
장부금액
취득원가
상각누계액
장부금액

비품
29,606
(21,876)
7,730
29,692
(21,138)
8,554

기타유형자산
10,789
(5,594)
5,195
10,374
(4,831)
5,543

사용권자산
50,894
(15,362)
35,532
53,190
(13,852)
39,338

합계
91,289
(42,832)
48,457
93,256
(39,821)
53,435

11. 무형자산당분기말과 전기말 현재 무형자산의 내용은 다음과 같습니다.

① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
당분기말

취득원가
상각누계액
손상차손누계액
장부금액

소프트웨어
18,796
(12,010)
-
6,786

개발비
28,994
(24,316)
-
4,678

핵심예금자산
996
(266)
-
730

회원권
14,741
-
(1,102)
13,639

기타무형자산
2,142
(674)
-
1,468

합 계
65,669
(37,266)
(1,102)
27,301

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
전기말

취득원가
상각누계액
손상차손누계액
장부금액

소프트웨어
16,527
(11,387)
-
5,140

개발비
28,613
(23,761)
-
4,852

핵심예금자산
996
(216)
-
780

회원권
14,724
-
(1,102)
13,622

기타무형자산
1,998
(645)
-
1,353

합 계
62,858
(36,009)
(1,102)
25,747

12. 리스(1) 당분기말과 전기말 현재 리스이용자의 기초자산 유형별 사용권자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

취득원가
상각누계액
장부금액
취득원가
상각누계액
장부금액

사용권자산(*)

건물
46,921
(13,613)
33,308
49,084
(12,210)
36,874

차량운반구
3,883
(1,683)
2,200
4,014
(1,581)
2,433

집기비품
90
(66)
24
90
(59)
31

합계
50,894
(15,362)
35,532
53,188
(13,850)
39,338

(
*) 연결실체는 사용권자산을 유형자산으로 계상하고 있습니다.연결실체는 전기 중 사옥 이전으로 인하여 새로운 건물 임차계약을 체결하였습니다. 해당 임대차계약의 경우 연장선택권을 행사할 가능성이 상당히 확실하다고 판단하여리스기간을 10년으로 산정하였습니다.

(2) 당분기말과 전기말 현재 기초자산 유형별 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

리스부채(*)

건물
32,351
35,499

차량운반구
2,259
2,499

집기비품
23
29

합계
34,633
38,027

(
*
) 연결실체는 리스부채를 기타금융부채로 계상하고 있습니다.

13. 투자부동산 (1) 당분기말과 전기말 현재 투자부동산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

투자부동산
408,412
399,986

연결실체는 당분기 중 임대수익 및 시세차익 목적의 국내 소재 물류센터를 연결범위변동에 따라 인식하였으며, 전기 중 미국 뉴저지 소재의 오피스타워를 임대수익 및 시세차익 목적에서 취득하였습니다. 연결실체는 해당 투자부동산을 당분기말 및 전기말에 근접한 시기에 취득하였으며, 신뢰성 있는 독립된 평가기관의 감정평가액을 고려하여 결정된 계약서상의 거래가격을 취득가격으로 하였습니다.보고기간말 현재의 공정가치는 취득 당시의 공정가치와 유의적인 차이가 존재하지 않습니다. 투자부동산 공정가치 측정치는 가치평가기법에 사용된 예상 임대료 상승률 등 관측 불가능한 투입 변수에 기초하여 수준 3 공정가치로 분류되었습니다.

(2) 당분기 및 전분기 중 투자부동산과 관련하여 인식한 임대료수익은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

임대료수익
4,253
3,462

14. 금융부채당분기말과 전기말 현재 금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

당기손익-공정가치측정금융부채
매도유가증권
187,305
187,305
244,997
244,997

파생상품부채(*1)
73,138
73,138
92,857
92,857

매도파생결합증권(*1)(*2)
14,650
14,650
73,525
73,525

합계
275,093
275,093
411,379
411,379

상각후원가로측정하는 금융부채
예수부채
위탁자예수부채
256,822
256,822
251,879
251,879

파생상품거래예수부채
5,652
5,652
7,559
7,559

저축자예수금
3,891,930
3,891,930
4,247,286
4,247,286

집합투자증권투자자예수부채
51,653
51,653
20,237
20,237

신용대주담보금
311
311
120
120

소계
4,206,368
4,206,368
4,527,081
4,527,081

차입부채
콜머니
-
-
35,000
35,000

당좌차월
4,950
4,950
4,970
4,970

은행차입금
345,512
345,512
340,323
340,323

증금차입금
378,096
378,096
334,418
334,418

기타차입금
103,214
103,214
93,926
93,926

발행어음
326,000
326,000
364,000
364,000

발행전자단기사채
197,747
197,747
156,725
156,725

환매조건부채권매도
1,674,118
1,674,118
1,491,079
1,491,079

사채
126,819
126,819
120,662
120,662

소계
3,156,456
3,156,456
2,941,103
2,941,103

기타금융부채(*3)
917,630
917,630
567,303
567,303

합계
8,280,454
8,280,454
8,035,487
8,035,487

총계
8,555,547
8,555,547
8,446,866
8,446,866

(
*1) 매도파생결합증권 및 파생상품부채의 세부내역은 주석 16에 공시하였습니다.(
*2) 연결실체는 매도파생결합증권에 대하여 주계약과 내재파생상품을 분리하지 않고 당기손익-공정가치측정 항목으로 지정하였습니다.(
*3) 기타금융부채는 미지급금, 미지급비용, 리스부채 등으로 구성되어 있습니다.

15. 차입부채(1) 당분기말과 전기말 현재 사채 외 차입부채의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
차입처
만기
당분기말 이자율(%)
당분기말
전기말
상환방법

콜머니
현대자산운용
-
-
-
35,000
만기일시상환

당좌차월
농협은행
2023-08-29
6.18
4,950
4,970
수시상환

은행차입금(*1)
한국산업은행 외
2023-05-16 ~ 2024-03-15
3.67 ~ 6.50
159,916
159,923
수시상환 외

국민은행 뉴욕지점
2026-12-01
2.31
81,292
79,016
만기일시상환

우리은행 뉴욕지점
2026-12-01
2.31
39,114
38,019
만기일시상환

국민은행 뉴욕지점
2026-12-01
2.40
65,190
63,365
만기일시상환

증금차입금
한국증권금융㈜
2023-04-03
3.65 ~ 4.30
378,096
334,418
수시상환 외

기타차입금
TSFC Securities PCL. 외
2023-04-11~ 2023-05-02
3.70 ~ 4.00
22,561
13,419
만기일시상환

㈜제이에스어울 외
-
-
1,353
1,206
만기일시상환

동양생명보험(주) 외
2025-02-23
3.20 ~ 4.20
79,300
79,300
만기일시상환

발행어음
한양증권㈜ 외
2023-04-24 ~ 2024-03-27
3.60 ~ 7.00
326,000
364,000
만기일시상환

발행전자단기사채
BNK투자증권㈜ 외
2023-04-06 ~ 2023-06-28
5.50 ~ 7.55
197,747
156,725
만기일시상환

환매조건부채권매도(*2)
㈜국민은행 외
2023-04-03 ~ 2023-05-30
3.50 ~ 5.45
1,674,118
1,491,079
수시상환

합계
3,029,637
2,820,440

(*1) 당분기말 현재 일부 은행차입금과 관련하여 유형자산이 담보로 제공되어 있습니다(주석 35 참조).
(*2) 당분기말과 전기말 현재 환매조건부채권매도과 관련하여 당기손익-공정가치측정금융자산이 담보로 제공되어 있습니다(주석 5 참조).

(2) 당분기말과 전기말 현재 차입부채 중 사채의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

종 류
발행일
만기일
당분기말 이자율(%)
당분기말
전기말

기명식 무보증 사모사채
2022-04-22 ~ 2022-09-16
2023-04-21 ~ 2023-09-15
4.00
11,819
25,662

후순위사채
2021-09-15
2027-09-13
5.40
73,000
73,000

후순위사채
2021-09-30
2027-09-30
5.40
10,000
10,000

후순위사채
2021-10-15
2027-10-15
5.40
12,000
12,000

후순위사채
2023-03-31
2029-03-30
8.00
20,000
-

합계
126,819
120,662

16. 퇴직급여제도(1) 확정기여형퇴직급여제도연결실체는 자격을 갖춘 모든 종업원들을 위해 확정기여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 사외적립자산은 수탁자의 관리하에서 기금형태로 연결실체의 자산들로부터 독립적으로 운용되고 있습니다. 종업원들이 확정기여형의 가득조건을 충족하기 전에 퇴사하는 경우에 연결실체가 지불해야 할 기여금은 상실되는 기여금만큼 감소하게 됩니다. 연결실체는 급여의 특정비율을 기금 적립을 위해 퇴직급여제도에 납부해야 합니다. 이 퇴직급여제도에 대한 연결실체의 유일한 의무는 규정된 기여금을 납부하는 것입니다.

요약분기연결포괄손익계산서에 인식된 당분기 비용 중 1,526백만원(전분기: 1,701백만원)은 확정기여형퇴직급여제도에서 규정하고 있는 비율에 따라 연결실체가 퇴직급여제도에 납입할 기여금을 나타내고 있습니다. 당분기말 현재 미지급된 기여금은 658백만원(전기말: 3,490백만원)입니다.

(2) 확정급여형퇴직급여제도연결실체는 확정급여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 사외적립자산과 확정급여부채의 보험수리적 평가는 예측단위적립방식을 사용하여 적격성이 있는 독립적인 보험계리인에 의하여 수행되었습니다.

1) 당분기말과 전기말 현재 퇴직급여부채와 관련하여 요약분기연결재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

확정급여채무의 현재가치
9,282
8,854

사외적립자산의 공정가치
(11,050)
(11,096)

순확정급여부채(자산) 금액
(1,768)
(2,242)

2) 당분기와 전분기 중 확정급여채무의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

기초
8,854
9,006

당기근무원가
455
458

이자비용
148
69

급여지급액
(245)
(386)

기타
70
30

분기말금액

9,282
9,177

17. 파생상품 및 파생결합증권(1) 당분기말과 전기말 현재 파생상품은 모두 매매목적으로 미결제약정금액은 다음과 같습니다. ① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
미결제약정금액
자산
부채
평가이익
평가손실

파생상품 내역
주식 관련
주가지수선물 등
4,361
-
-
-
-

이자율 관련
이자율선물
9,439
-
-
-
-

이자율선도
474,306
10,999
477
28
5,752

이자율스왑
3,662,754
16,829
21,721
15,361
-

신용 관련
신용스왑
1,695,799
23,534
23,583
9,660
7,328

총수익스왑
891,138
41,376
10,150
-
27,341

통화 관련
통화선물
-
-
-
-
-

통화선도
277,569
914
833
914
957

통화스왑
932,170
6,548
18,478
9,996
8,376

신용위험 조정
신용위험평가조정액
-
(141)
(884)
215
286

거래일손익
거래일손익인식평가조정액
-
(1,925)
(1,220)
424
333

합계
7,947,536
98,134
73,138
36,598
50,373

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
미결제약정금액
자산
부채
평가이익
평가손실

파생상품 내역
주식 관련
주가지수선물 등
615
-
-
-
-

이자율 관련
이자율선물
129,519
-
-
-
-

이자율선도
460,240
16,408
163
15,596
163

이자율스왑
3,682,754
11,142
31,395
11,142
25,656

신용 관련
신용스왑
1,461,674
21,919
21,899
12,477
10,976

총수익스왑
888,587
61,617
3,049
48,039
3,549

통화 관련
통화선물
367
-
-
-
-

통화선도
258,502
133
15,880
124
15,879

통화스왑
652,339
9,207
22,758
9,207
22,051

신용위험 조정
신용위험평가조정액
-
(166)
(980)
853
248

거래일손익
거래일손익인식평가조정액
-
(2,101)
(1,307)
1,719
1,361

합계
7,534,597
118,159
92,857
99,157
79,883

(2) 당분기말과 전기말 현재 매도파생결합증권의 내역은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위 : 백만원)

구분
평가전장부금액
공정가치(장부금액)
평가손익

매도주가연계증권
3,965
4,000
(35)

매도파생결합사채
7,077
7,122
(45)

기타매도파생결합사채
3,525
3,539
(14)

신용위험평가조정액
(37)
(8)
(29)

거래일손익인식평가조정액
(66)
(3)
(63)

합계
14,464
14,650
(186)

② 전기말

(단위 : 백만원)

구분
평가전장부금액
공정가치(장부금액)
평가손익

매도파생결합증권
4,079
3,965
114

매도주가연계증권
16,066
16,214
(148)

매도파생결합사채
52,794
53,407
(613)

신용위험평가조정액
(134)
(37)
(97)

거래일손익인식평가조정액
(230)
(24)
(206)

합계
72,575
73,525
(950)

18. 충당부채(1) 당분기말과 전기말 현재 충당부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

복구충당부채
1,434
1,590

미사용약정충당부채
1,020
1,137

금융보증충당부채(*)
4,855
2,915

기타충당부채
1
-

합계
7,310
5,642

(
*) 당분기말 및 전기말 현재 금융보증충당부채는 기타금융부채로 분류된 금융보증계약이 최초인식 이후 기대신용손실이 금융보증계약의 상각후원가를 초과한 분만큼 인식한 금액입니다.

(2) 당분기와 전분기 중 복구충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

기초금액
1,590
1,507

전입
(107)
18

지급
-
(65)

기타
(49)
60

분기말금액
1,434
1,520

복구충당부채는 보고기간말 현재 본사 및 임차점포의 미래 예상 복구비용의 최선의 추정치를 적절한 할인율로 할인한 현재가치입니다. 동 복구비용의 지출은 개별 임차점포의 임차계약 종료시점에 발생할 예정이며, 예상 복구비용을 추정하기 위하여 최근 면적당 복구비용 및 4개년간 평균 인플레이션율을 사용하였습니다.

(3) 당분기와 전분기 중 미사용약정충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

12개월 기대신용손실 측정 대상
12개월 기대신용손실 측정 대상

기초금액
1,137
1,265

Stage간 분류 이동
-
-

전입(환입)
(49)
91

기타
(68)
-

분기말금액
1,020
1,356

(4) 당분기 및 전분기 중 금융보증충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

12개월 기대신용손실
전체기간기대신용손실
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실

기초금액
2,738
177
792
-

전입
1,940
-
-
-

증가
-
-
1,362
-

기타변동(*)
-
-
205
-

기말금액
4,678
177
2,359
-

(*) 연결범위 변동으로 인한 효과입니다.

(5) 당분기 및 전분기 중 소송충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

기초금액
-
19,644

전입
-
4

지급액
-
(2,597)

분기말금액
-
17,051

(6) 당분기 및 전분기 중 기타충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

기초금액
-
-

전입
1
-

분기말금액
1
-

(7) 당분기와 전분기 중 난외항목 잔액의 변동내역은 다음과 같습니다.1) 당분기

(단위: 백만원)

구분
미사용약정(*)
금융보증약정

12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실
12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실

기초금액
442,346
-
162,200
10,000

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

증감
(87,349)
-
21,400
31,000

기말금액
354,997
-
183,600
41,000

2) 전분기

(단위: 백만원)

구분
미사용약정(*)
금융보증약정

12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실
12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실

기초금액
408,838
-
425,649
-

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

증감
44,696
-
(23,000)
-

기말금액
453,534
-
402,649

(*) 자산유동화증권 매입보장약정과 한도대출약정으로 구성되어 있습니다.

19. 기타금융부채 및 기타비금융부채당분기말과 전기말 현재 기타금융부채 및 기타비금융부채의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

기타금융부채
미지급금(*)
613,571
276,330

미지급비용
140,185
116,515

금융보증부채
967
701

리스부채
34,633
38,027

기타예수금
3,694
811

미지급배당금
8,450
4

기타
116,130
134,915

소계
917,630
567,303

기타비금융부채
선수금
1,015
1,034

선수수익
24,013
10,847

제세예수금
5,675
5,516

소계
30,703
17,397

합계
948,333
584,700

(
*) 당분기말 미지급금에는 연결실체가 (주)다올저축은행의 기존주주 및 신규주주들과 주주간 약정에 따라 취득일 인식한 부채 154,447백만원 (전기말 154,059백만원)이 포함되어 있습니다.

20. 자본금(1) 당분기말과 전기말 현재 자본금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(금액단위: 백만원)

구분
수권주식수
발행주식수(*2)
액면가액
당분기말
전기말

보통주
2,000,000,000주
60,612,599주
5,000원
303,063
301,570

우선주(*1)
9,253,728주
5,000원
97,682
99,175

계
2,000,000,000주
69,866,327주

400,745
400,745

(*1) 2008년 발행한 상환전환우선주의 이익소각으로 인하여 자본금은 발행주식의 액면총액과 상이합니다.(*2) 당분기 중 2종 상환전환우선주 298,507주가 보통주로 전환되었습니다.(2) 당분기말 현재 우선주의 내역은 다음과 같습니다.

구분
1종 상환전환우선주
2종 상환전환우선주

발행일자
2022년 03월 30일

발행금액

5,025원

발행주식수

6,686,564주
2,567,164주

발행총액

33,599,984,100원
12,899,999,100원

약정배당율(발행금액대비)

발행일~6년: 연5.8% 6년 이후: 연7.8%
발행일~6년: 연4.8% 6년 이후: 연6.8%

상환권자

연결실체

상환기간
발행일로부터 6년이 되는 날의 다음날부터 20년이 되는 날까지의 기간.

전환권
상환전환우선주 1주당 보통주 1주

전환청구기간
발행일로부터 6년 1개월이 되는 날의 다음날부터 8년이 되는 날까지
발행일로부터 1년이 되는 날의 다음날부터 6년이 되는 날까지

상기 상환전환우선주는 상환권을 연결실체가 보유하고 있으므로 자본으로 분류하였습니다.

21. 기타불입자본당분기말과 전기말 현재 기타불입자본의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

주식발행초과금
77,364
77,364

자기주식처분이익
64
54

기타자본잉여금
(36,475)
(36,475)

자기주식(*)
(5,738)
(5,762)

기타자본조정
1,183
1,137

합계
36,398
36,318

(
*) 주식기준보상 중 주식결제형(자기주식교부) 지급을 위하여 기타자본조정으로 인식하였습니다.

22. 기타자본구성요소당분기말과 전기말 현재 기타자본구성요소의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익
(259)
(259)

지분법자본변동
263
171

당기손익-공정가치측정 금융부채평가손익
17
17

해외사업장환산차이
6,871
3,521

매각예정처분자산집단 관련 기타포괄손익누계액
-
415

합계
6,892
3,865

23. 이익잉여금

(1) 당분기말과 전기말 현재 이익잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

이익준비금(*)
28,921
23,982

대손준비금
48,630
9,974

미처분이익잉여금
177,913
190,259

합계
255,464
224,215

(
*) 상법상의 규정에 따라 납입자본의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10%이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금배당의 재원으로 사용될 수 없으며, 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될 수 있습니다.

(2) 당분기와 전분기 중 이익잉여금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

기초금액
224,215
260,247

지배기업 소유주 지분 귀속 분기순이익
39,701
43,448

확정급여제도재측정요소
(6)
(14)

보통주 배당금
(6,450)
(14,688)

우선주 배당금
(1,996)
(33,397)

상환전환우선주 상환
-
(50,128)

분기말금액
255,464
205,468

(3) 대손준비금

대손준비금은 금융투자업규정 제3-8조에 따라 산출 및 공시되는 사항입니다. 연결실체는 한국채택국제회계기준에 따라 적립한 충당금액이 금융감독원이 요구하는 최소 적립률에 따른 충당금 적립액에 미달하는 경우, 동 금액만큼을 대손준비금으로 적립하고 있습니다.

1) 당분기말과 전기말 현재 대손준비금 잔액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

대손준비금 적립액
48,630
9,974

대손준비금 적립 예정액
(2,245)
38,656

대손준비금 잔액(*)
46,385
48,630

(
*) 대손준비금 잔액은 대손준비금 기 적립액에 대손준비금 전입 예정액을 반영한 잔액입니다.

2) 당분기와 전분기의 대손준비금 조정후 분기순이익 및 주당 조정이익은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분

당분기
전분기

대손준비금 반영전 지배주주지분 분기순이익
39,701
43,448

차감: 우선주배당금
(651)
(7)

대손준비금 반영전 보통주 순이익
39,050
43,441

대손준비금 환입액(전입액)(*1)

2,245
(41,539)

대손준비금 반영후 조정이익(*2)

41,295
1,902

대손준비금 반영후 주당 조정이익

705
32

(*1) 대손준비금 환입액(전입액)은 당분기 및 전분기 추가 환입(전입) 예정액입니다.
(*2) 대손준비금 반영후 조정이익은 한국채택국제회계기준에 의한 수치는 아니며, 법인세 효과 고려전의 대손준비금 전입액을 지배기업 소유주지분 분기순이익에 반영하였을 경우를 가정하여 산출된 정보입니다.

24. 수수료수익 및 수수료비용당분기와 전분기 중 수수료수익 및 수수료비용의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

수수료수익
수탁수수료
9,708
12,853

인수및주선수수료
6,352
4,476

집합투자증권취급수수료
3,028
3,175

자산관리수수료
208
225

집합투자기구운용보수
6,810
9,183

매수및합병수수료
2,153
14,567

채무보증관련수수료
2,162
48,362

투자조합 등 관리보수
9,246
12,107

집합투자기구관련자문및일임수수료
959
937

기타수수료수익
3,736
9,203

소계
44,362
115,088

수수료비용
매매수수료
993
1,343

투자상담수수료
57
53

기타수수료비용
7,877
7,187

소계
8,927
8,583

순수수료이익
35,435
106,505

25. 당기손익-공정가치측정금융상품평가및거래손익당분기와 전분기 중 당기손익-공정가치측정금융상품평가및거래손익은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

당기손익-공정가치측정금융상품평가및거래이익
당기손익-공정가치측정금융자산평가이익
45,135
5,094

당기손익-공정가치측정금융자산거래이익
184,533
47,372

매도유가증권평가이익
91
5,465

파생상품평가이익
36,598
38,554

파생상품거래이익
62,318
73,429

파생결합증권평가이익
89
-

매도파생결합증권평가이익
1
73

소계
328,765
169,987

당기손익-공정가치측정금융상품평가및거래손실
당기손익-공정가치측정금융자산평가손실
44,145
38,890

당기손익-공정가치측정금융자산거래손실
131,689
50,502

매도유가증권평가손실
858
1,870

파생상품평가손실
50,373
39,422

파생상품거래손실
70,673
33,295

매도파생결합증권평가손실
186
658

매도파생결합증권거래손실
294
173

소계
298,218
164,810

당기손익-공정가치측정금융상품평가및거래순손익
30,547
5,177

26. 이자수익 및 이자비용당분기와 전분기 중 이자수익 및 이자비용의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

이자수익
현금및예치금
10,250
4,256

당기손익-공정가치측정금융자산
31,153
13,326

상각후원가측정금융자산

98,124
85,299

기타
1,028
562

소계
140,555
103,443

이자비용
예수부채
48,522
18,767

차입부채
31,759
12,492

리스부채
446
1,251

기타
2,396
1,074

소계
83,123
33,584

순이자이익
57,432
69,859

27. 배당금수익당분기와 전분기의 배당금수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

당기손익-공정가치측정금융자산배당금(분배금)수익
339
595

기타배당금수익
676
874

합계
1,015
1,469

28. 상각후원가측정금융상품관련손익당분기와 전분기 중 상각후원가측정금융상품관련손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

상각후원가측정금융상품관련이익
대출채권매각이익
1,293
1,677

대손충당금환입
64
1,821

소계
1,357
3,498

상각후원가측정금융상품관련손실
대손상각비
39,110
17,067

대출채권매각손실
10,088
7,609

소계
49,198
24,676

상각후원가측정금융상품관련순손익
(47,841)
(21,178)

29. 기타영업손익

당분기와 전분기의 기타영업손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

기타영업수익
외환거래이익
25,826
2,386

미사용약정충당부채환입액
49
3

기타
3,269
11,567

소계
29,144
13,956

기타영업비용
외환거래손실
31,892
8,829

복구충당부채전입액
(107)
18

미사용약정충당부채전입액
-
94

금융보증충당부채전입액
1,940
1,362

기타충당부채전입액
1
-

기타
1,730
2,143

소계
35,456
12,446

기타영업손익
(6,312)
1,510

30. 판매비와관리비당분기와 전분기의 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

급여(*)
41,288
57,940

퇴직급여
1,976
1,994

복리후생비
5,847
6,256

전산운용비
3,272
2,998

임차료
1,036
1,029

지급수수료
5,671
3,715

접대비
2,103
2,814

광고선전비
910
1,982

감가상각비
3,526
3,610

조사연구비
230
191

연수비
28
38

무형자산상각비
1,088
985

세금과공과금
10,107
7,108

업무위탁수수료
1,358
1,397

판매부대비
571
862

등기소송비및공고비
52
56

회의비
90
77

인쇄비
63
70

여비교통비
335
389

차량유지비
165
173

소모품비
146
598

수도광열비
438
105

보험료
485
357

행사비
236
277

기타
724
553

합계
81,745
95,574

(
*) 당분기 급여에는 성과보상체계 모범규준을 적용하여 인식하는 주식기준보상비용 543백만원(전분기 : 229백만원)이 포함되어 있습니다(주석 34참조).31. 기타영업외손익

당분기와 전분기의 기타영업손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

종속기업투자및관계기업투자평가및처분손익
지분법이익
60,882
6,931

지분법손실
3,268
8,124

기타영업외수익
임대료수익
4,253
3,460

기타
2,742
130

소계
6,995
3,590

기타영업비용
유형자산처분손실
292
-

기타
37
85

소계
329
85

기타영업순손익
64,280
2,312

32. 법인세비용

(1) 당분기와 전분기 중 법인세비용의 주요 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

당기법인세비용:

법인세 부담액(추납액포함)
12,801
20,461

과거기간의 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정사항
-
-

이연법인세비용:

일시적차이의 발생 및 소멸로 인한 금액
1,014
(2,910)

자본에 직접 반영된 법인세:

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익
-
-

신용위험 변동
-
-

지분법자본변동
-
(31)

확정급여제도의 재측정요소
(1)
7

연결납세로 인한 법인세 효과
-
-

기타변동:
-
-

법인세비용
13,870
17,527

계속영업손익 법인세비용
13,870
17,527

중단영업손익 법인세비용(수익)
-
-

(2) 당분기와 전분기 중 회계이익과 법인세비용의 관계는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

법인세비용차감전순이익
52,472
69,818

계속영업법인세비용차감전순이익
52,810
70,080

중단영업법인세비용차감전순이익(손실)
(338)
(261)

적용세율에 따른 법인세비용(*)
11,469
16,896

조정사항:

비과세수익으로 인한 효과
(901)
(4,168)

비공제비용으로 인한 효과
353
8,150

이연법인세자산으로 인식되지 않은 일시적 차이로 인한 효과
-
-

과거에 인식하지 못한 일시적 차이 등의 당기 인식으로 인한 효과
313
(222)

이연법인세자산의 실현가능성인식 차이
(65)
(1,692)

경정청구로 인한 환급
-
(3,443)

연결납세 등으로 인한 효과
1,113
-

기타
1,588
2,006

소계
2,401
631

당기손익으로 인식된 법인세비용
13,870
17,527

계속영업손익 법인세비용
13,870
17,527

중단영업손익 법인세비용
-
-

유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익)
26.26%
25.10%

(
*) 당분기의 과세소득에 적용된 세율은 2억원이하 9.9%, 2억원초과 200억원이하 20.9% 및 200억원초과 3,000억원이하 23.1%이며 전분기의 과세소득에 적용된 세율은 2억원이하 11%, 2억원초과 200억원이하 22% 및 200억원초과 3,000억원이하 24.2%입니다.

33. 주당이익

(1) 기본주당이익① 기본주당이익은 보통주 1주에 대한 손익을 계산한 것으로 그 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분
당분기
전분기

지배주주지분 분기순이익
39,700,910,271
43,448,263,510

차감 : 우선주배당금
(650,958,639)
7,232,874

보통주 순이익
39,049,951,632
43,441,030,636

가중평균 유통보통주식수
58,572,803 주
58,557,796 주

기본주당이익
667
742

② 당분기와 전분기의 가중평균유통보통주식수 산정 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주)

구분
당분기
전분기

분기말 현재 보통주 유통발행주식수
60,612,599
60,314,092

분기말 현재 보통주 자기주식수
1,741,289
1,748,746

분기말 현재 유통보통주식수
58,871,310
58,565,346

가중평균 유통보통주식수
58,572,803
58,557,796

(2) 희석주당이익

희석주당이익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다. 당분기말 현재 연결실체가 보유하고 있는 희석성 잠재적보통주로는 상환전환우선주 및 주식매수선택권이 있으며,전분기말 현재 연결실체가 보유하고 있는 희석성 잠재적보통주는 없습니다.

(단위: 주, 원)

구분
당분기
전분기

희석주당이익에 계산에 사용된 이익(원)
39,700,910,271
43,448,263,510

기본주당이익 계산에 사용된 이익
39,049,951,632
43,441,030,636

상환전환우선주 전환 가정
650,958,639
7,232,874

희석주당이익 산출에 사용된 가중평균유통보통주식수(주)
68,416,835
58,977,530

기본주당이익 산출에 사용된 가중평균유통보통주식수
58,572,803
58,557,796

상환전환우선주 전환 가정
9,552,235
106,136

주식매입선택권의 전환 가정
291,797
313,598

희석주당이익(원)
580
737

34. 특수관계자와의 거래(1) 당분기말 현재 연결실체의 특수관계자 현황은 다음과 같습니다.

구분
특수관계자의 명칭

관계기업
아시아클린에너지사모투자전문회사, 차이나플래티넘사모투자전문회사, Brightstorm, Inc., ㈜디지털타임스, 케이티비뉴레이크의료글로벌진출사모투자전문회사, 코리아그로우쓰오퍼튜니티제1호사모투자합자회사, 케이티비2020르네상스사모투자합자회사, 케이티비2021아틀라스 사모투자합자회사, 다올프라이빗에쿼티슈피리어제일호 사모투자합자회사

기타특수관계자

㈜다올자산개발

(2) 당분기와 전분기 중 특수관계자 거래 내역은 다음과 같습니다.① 당분기

(단위: 백만원)

구분
특수관계자의 명칭
거래내역
수익
비용

관계기업
코리아그로우쓰오퍼튜니티제1호사모투자합자회사
관리보수수수료수익
67
-

케이티비뉴레이크의료글로벌진출사모투자전문회사
관리보수수수료수익
18
-

케이티비2020르네상스PEF
관리보수수수료수익
520
-

케이티비2021아틀라스사모투자 합자회사
관리보수수수료수익
647
-

다올프라이빗에쿼티슈피리어제일호 사모투자 합자회사
관리보수수수료수익
233
-

합계
1,485
-

② 전분기

(단위: 백만원)

구분
특수관계자의 명칭
거래내역
수익
비용

관계기업
KTBN 11호 한중시너지펀드 외 기타투자조합
수수료수익 등
6,375
-

케이티비뉴레이크의료글로벌진출사모투자전문회사
운용수수료
25
-

코리아그로우쓰오퍼튜니티제1호사모투자합자회사
관리보수수수료수익
67
-

케이티비2020르네상스사모투자합자회사
관리보수수수료수익
520
-

클린뷰티홀딩스프로젝트사모
관리보수수수료수익
4,731
-

케이티비2021아틀라스 사모투자합자회사
관리보수수수료수익
389
-

합계
12,107
-

(3) 당분기말과 전기말 현재 특수관계자와의 채권ㆍ채무잔액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
특수관계자의 명칭
계정과목
당분기말
전기말

채권
채무
채권
채무

관계기업
케이티비뉴레이크의료글로벌진출사모투자전문회사
미수수익
18
-
-
-

미수금
3,264
-
2,518
-

KTB-KORUS 펀드 외 기타투자조합
미수수익
-
-
19,238
-

미수금
-
-
-
-

미지급비용
-
-
-
1

코리아그로우쓰오퍼튜니티제1호사모투자합자회사
미수수익
67
-
68
-

케이티비2020르네상스사모투자합자회사
미수수익
520
-
-
-

미수금
3
-
494
-

케이티비2021아틀라스사모투자 합자회사
미수금
647
-
98
-

다올프라이빗에쿼티슈피리어제일호 사모투자 합자회사
미수수익
233
-
213
-

미수금
213
-
-
-

합계
4,965
-
22,629
1

(4) 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 자금거래 내역은 없습니다.

(5) 당분기와 전분기 중 주요경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

급여(*)
11,285
4,563

퇴직급여
950
1,296

합계
12,235
5,859

(*) 당분기 급여에는 성과보상체계 모범규준을 적용하여 인식하는 주식기준보상비용 543백만원이 포함되어 있습니다.

35. 주식기준보상(1) 지배기업의 주식기준보상1) 지배기업은 금융투자회사 성과보상체계 모범규준을 적용하여 경영성과급의 60%는 즉시 지급하고 40%는 3년간 이연하여 자기주식 및 현금으로 지급하는 경영성과급 지급방식을 시행하고 있습니다.

2) 당분기말 현재 지배기업이 부여하고 있는 주식기준보상의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원,주)

구분
2020년 부여분
2021년 부여분

유형
주식결제형
현금결제형
주식결제형
현금결제형

(자기주식 교부)
(현금지급)
(자기주식 교부)
(현금지급)

부여기준일
2020-12-31
2020-12-31
2021-12-31
2021-12-31

부여기간 (약정용역제공기간)
2021년 ~ 2023년
2021년 ~ 2023년
2022년 ~ 2024년
2022년 ~ 2024년

결산일 기준 추정 가득수량

207,677
207,677
190,630
190,630

총보상원가
849
917
984
823

기인식 주식보상비용
769
743
645
534

당분기에 인식한 주식보상비용
20
174
60
289

미인식 주식보상비용
60
-
279
-

3) 지배기업의 주식결제형 주식기준보상비용은 부여일 기준 가중평균한 종가를 기초로 도출 하였습니다.

36. 우발부채와 주요 약정사항(1) 당분기말과 전기말 현재 연결실체가 금융기관과 체결한 약정은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

약정사항
금융기관
당분기말
전기말

운영자금대출 등
한국증권금융㈜
630,000
630,000

할인어음
한국증권금융㈜
100,000
100,000

일중대출(반일물)
한국증권금융㈜
200,000
200,000

일중대출(반일물)
㈜우리은행
10,000
10,000

일반대출(한도대)
㈜신한은행
5,000
5,000

일반대출(한도대)
㈜수협은행
15,000
15,000

일반대출(한도대)
한국산업은행
-
8,000

일반대출(한도대)
㈜농협은행
100,000
100,000

일반대출(한도대)
상호저축은행중앙회
60,000
60,000

차액결제대행(순이체한도)
㈜신한은행
8,000
8,000

당좌차월
㈜농협은행
5,000
5,000

합계
1,133,000
1,141,000

(2) 당분기말 현재 연결실체의 은행차입금 등을 위하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

회사명
담보제공자산
장부가액
담보설정금액
채무금액
설정권자
담보제공 사유

(주)다올저축은행
지급준비예치금
155,853
60,000
-
상호저축은행중앙회
한도대출담보제공

1000 harbor Owner LLC
부동산
300,964
300,964
185,596
국민은행 뉴욕지점/우리은행 뉴욕지점
부동산대출담보제공

케이비이천로지스틱스제5호
토지
19,012
112,268
79,481
동양생명보험(주) 외
한도대출담보제공

건물
93255

(3) 소송현황

당분기말 현재 연결실체가 피고로 계류 중인 소송사건은 10건 (소송금액 173,378백만원)입니다. 소송사건 중 주요 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

원고
피고
소송의 내용
소송금액
진행사항

국민은행
다올자산운용㈜
수탁사의 손해배상 청구 항소심
1,017
2심 승소

하나금융투자
다올자산운용㈜
판매사의 손해배상 청구
8,390
1심 진행중

주식회사 효성
연결실체 외 2개사
원고는 연결실체의 임무 위배 행위로 인하여 손해를 입었다며 약 2,778억원 중 일부 청구로 120억원의 배상을 청구함
12,000
3심 진행중

원고는 피고들에 대하여 일부청구인 위 전소의 잔부 중 일부인 청구취지 기재 원금 및 지연손해금의 지급을 구하기 위하여 소를 제기함
140,000
1심 진행중

베스트 레드 유한회사 외 5개사
연결실체 외 2개사
원고들의 업무수탁자 및 자산관리자인 연결실체가 그 의무를 해태하여 원고들에게 손해를 입혔음을 이유로 손해배상을 청구함
11,200
3심 진행중

개인
다올신용정보㈜
위임직 채권 추심인의 임금(퇴직금) 청구 소송
444
1심 진행중

(주)하나저축은행
(주)다올저축은행 외 1
부당이득금
146
1심 진행중

이태호 외 2명
(주)다올저축은행 외 13명
채무부존재확인
15
1심 진행중

조성빈
(주)다올저축은행
채무부존재확인
44
항소 진행 중

송두현
(주)다올저축은행 외 2
채무부존재확인
122
1심 진행중

이외 계류중인 소송사건과 관련하여 최종 재판결과는 예측할 수 없습니다. 따라서, 이러한 소송사건의 불확실성은 당분기말 현재 연결실체의 연결 재무제표에 반영되어 있지 아니합니다.

(4) 자산유동화증권 매입보장약정당분기말과 전기말 현재 연결실체가 체결한 유동화증권 매입보장약정은 없습니다.

(5) 기타 약정사항(주)다올저축은행은 대출을 실시하는 과정에서 발생할 수 있는 부동산 권리상의 하자 등으로 인한 손실을 담보하기 위해 부보금액 6,442백만원의 저당권용권원보험을 퍼스트어메리칸권원보험㈜에 가입하고 있습니다. (주)다올저축은행의 현재 종합통장대출에 대한 총 여신 약정 한도는 1,301,797백만원입니다. 이중 실행된 대출잔액은 1,033,641백만원이며, 미사용약정금액은 268,156백만원입니다.

37. 지급보증당분기말과 전기말 현재 타인으로부터 제공받거나, 타인에게 제공하고 있는 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(1) 타인에게 제공받고 있는 지급보증 등의 내역

(단위: 백만원)

제공하는자
제공받는자
보증금액
보증내용

당분기말
전기말

서울보증보험
지배기업
2,629
-
법원공탁관련 보증

지배기업
2,305
2,305
인허가

지배기업
30
30
이행지급

다올신용정보㈜
1,152
1,253
계약이행보증

다올자산운용㈜
31
31
인허가

다올저축은행
3,742
2,497
법원공탁관련 보증

합계
9,889
6,116

(2) 타인에게 제공하고 있는 지급보증 등의 내역

(단위: 백만원)

제공받는자
보증금액
보증내용

당분기말
전기말

케이티비비전제이차 외
118,400
84,900
사모사채인수확약

콘트라빈제일차 외
92,700
73,800
대출채권매입확약

그레이문제일차㈜
13,500
13,500
수익증권인수확약

합계
224,600
172,200

38. 현금흐름표요약분기연결현금흐름표상의 현금및현금성자산은 요약분기연결재무상태표상의 현금및현금성자산과 일치하며, 구성 내역은 주석 4에서 설명하고 있습니다. 연결실체는 요약분기연결현금흐름표상의 영업활동으로 인한 현금흐름을 간접법으로 작성하였으며, 당분기와 전분기의 요약분기연결현금흐름표에 포함되지 않는 주요비현금 투자활동거래와 비현금 재무활동거래는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당분기
전분기

미지급배당금 인식
8,446
48,085

금융보증부채의 증가
267
15,254

사용권자산의 증가
1,068
3,201

39. 금융상품 위험공시 연결실체는 금융상품의 과도한 위험을 제거하고 적정수준의 위험을 관리하여 위험 대비 수익을 극대화하는 전략을 취하고 있습니다. 영업활동을 영위하는 과정에서 시장위험, 신용위험, 운영위험, 유동성위험 등 다양한 위험에 노출되어 있습니다. 따라서, 이러한 위험을 관리하기 위해 연결실체가 감내할 수 있는 위험 수준과 범위를 결정하고 위험의 원천과 규모를 파악하여 위험을 수용, 회피 또는 경감 등의 의사결정, 통제 및감시, 보고 등의 통합적인 리스크관리 수행을 위한 시스템(ERMS)을 운용하고 있습니다.중간연결재무제표는 연차연결재무제표에서 요구되는 모든 재무위험관리와 공시사항을 포함하지 않으므로 2022년 12월 31일의 연차재무제표를 참고하시기 바랍니다.연결실체의 위험관리부서 및 기타 위험관리정책은 전기말 이후 중요한 변동사항이 없습니다.

40. 금융상품 공정가치 서열체계(1) 다음 표는 최초 인식후 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치가 시장에서 관측가능한 정도에 따라 수준 1에서 수준 3으로 분류하여 분석한 것입니다. ① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

당기손익-공정가치측정금융자산
지분상품
35,119
-
21,807
56,926

채무상품
348,559
1,988,141
467,236
2,803,936

파생상품자산
-
94,138
3,996
98,134

소계
383,678
2,082,279
493,039
2,958,996

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
지분상품
-
-
5,907
5,907

금융자산합계
383,678
2,082,279
498,946
2,964,903

당기손익-공정가치측정금융부채
매도유가증권
187,304
-
-
187,304

파생상품부채
-
68,391
4,747
73,138

소계
187,304
68,391
4,747
260,442

당기손익-공정가치지정금융부채
매도파생결합증권
-
3,998
10,652
14,650

금융부채합계
187,304
72,389
15,399
275,092

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

당기손익-공정가치측정금융자산
지분상품
32,224
-
18,875
51,099

채무상품
456,658
1,566,890
742,743
2,766,291

파생상품자산
-
113,876
4,283
118,159

소계
488,882
1,680,766
765,901
2,935,549

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
지분상품
-
-
5,904
5,904

금융자산합계
488,882
1,680,766
771,805
2,941,453

당기손익-공정가치측정금융부채
매도유가증권
244,997
-
-
244,997

파생상품부채
-
87,820
5,037
92,857

소계
244,997
87,820
5,037
337,854

당기손익-공정가치지정금융부채
매도파생결합증권
-
48,254
25,270
73,524

금융부채합계
244,997
136,074
30,307
411,378

(2) 당분기말과 전기말 현재 수준 2 공정가치측정에 사용된 가치평가기법 및 투입변수는 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 백만원)

계정과목
공정가치
구분
가치평가기법
투입변수

당기손익-공정가치측정금융자산
1,753,685
특수채, 회사채, 기업어음증권 등 채무증권
현금흐름할인 모형
할인율 등

234,456
집합투자증권, 고객예탁금별도예치금(신탁) 등
순자산가치평가법
-

94,138
신용스왑, 총수익스왑, 통화선도, 통화스왑, 이자율선도
현금흐름할인 모형
할인율, 환율, 부도율, 회수율 등

금융자산합계
2,082,279

당기손익-공정가치측정금융부채
68,391
신용스왑, 총수익스왑,통화선도, 통화스왑, 이자율선도, 이자율스왑
현금흐름할인 모형
할인율, 환율, 부도율, 회수율 등

당기손익-공정가치지정금융부채
3,998
매도파생결합증권
현금흐름할인 모형 옵션모형
변동성 등

금융부채합계
72,389

② 전기말

(단위: 백만원)

계정과목
공정가치
구분
가치평가기법
투입변수

당기손익-공정가치측정금융자산
1,372,788
특수채, 회사채, 기업어음증권 등 채무증권
현금흐름할인 모형
할인율 등

194,102
집합투자증권, 고객예탁금별도예치금(신탁) 등
순자산가치평가법
-

113,876
신용스왑, 총수익스왑, 통화선도, 통화스왑, 이자율선도
현금흐름할인 모형
할인율, 환율, 부도율, 회수율 등

금융자산합계
1,680,766

당기손익-공정가치측정금융부채
87,820
이자율스왑, 신용스왑, 총수익스왑,통화선도, 이자율선도
현금흐름할인 모형
할인율, 환율, 부도율, 회수율 등

당기손익-공정가치지정금융부채
48,254
매도파생결합증권
현금흐름할인 모형 옵션모형
변동성 등

금융부채합계
136,074

(3) 당분기말과 전기말 현재 수준 3 공정가치측정에 사용된 가치평가기법, 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수 및 관측가능하지 않은 투입변수와 공정가치 측정치간의 연관성은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
공정가치
가치평가기법
유의적인 관측가능하지 않은 투입변수
관측가능하지 않은 투입변수와공정가치측정치 간의 연관성

당기손익-공정가치측정금융자산

비상장주식
21,807
현금흐름할인모형, 유사기업비교법, 이익접근법
영구성장률
영구성장율 증가 시 공정가치 증가

할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

회사채, 전환사채 등

249,165
이항모형, LSMC 시뮬레이션
변동성
변동성 증가 시 공정가치 증가

현금흐름할인모형
할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

대출채권
135,176
현금흐름할인모형
할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

출자금 등
13,849
순자산가치평가법(*)
-
-

파생상품자산
3,996
Gaussian 1 Factor 모형
준거자산 간 상관계수
상관계수 상승에 따라 공정가치 상승, 일부 반대 유형의 경우 역의 방향을 보임

현금흐름할인모형
수익률
기초자산 수익률 감소시 공정가치 증가

집합투자증권
69,046
현금흐름할인모형

할인율

할인율 감소 시 공정가치 증가

순자산가치평가법(*)

-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
567
순자산가치평가법(*)
-
-

출자금
5,340
순자산가치평가법(*)
-
-

금융자산합계
498,946

-

당기손익-공정가치측정금융부채
파생상품부채
4,747
Gaussian 1 factor 모형
준거자산 간 상관계수
상관계수 상승에 따라 공정가치 상승일부 반대 유형의 경우 역의 방향을 보임

현금흐름할인모형
수익률
기초자산 수익률 감소시 공정가치 증가

당기손익-공정가치지정금융부채

매도파생결합증권
10,652
Hull-White 1 Factor
변동성
변동성 상승에 따라 공정가지 변동 증가

Black Scholes Closed Form
변동성

금융부채합계
15,399

(*) 순자산가치평가법으로 공정가치를 측정한 경우, 투입변수의 변동이 당기손익 및 기타포괄손익에 미치는 영향에 대한 분석을 생략하였습니다.

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
공정가치
가치평가기법
유의적인 관측가능하지 않은 투입변수
관측가능하지 않은 투입변수와공정가치측정치 간의 연관성

당기손익-공정가치측정금융자산

비상장주식
18,875
현금흐름할인모형, 유사기업비교법, 이익접근법
영구성장률
영구성장율 증가 시 공정가치 증가

할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

회사채, 전환사채 등

500,908
이항모형, LSMC 시뮬레이션
변동성
변동성 증가 시 공정가치 증가

현금흐름할인모형
할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

대출채권
136,677
현금흐름할인모형
할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

출자금 등
11,095
순자산가치평가법(*)
-
-

파생상품자산
4,283
Gaussian 1 Factor 모형
준거자산 간 상관계수
상관계수 상승에 따라 공정가치 상승, 일부 반대 유형의 경우 역의 방향을 보임

현금흐름할인모형
수익률
기초자산 수익률 감소시 공정가치 증가

집합투자증권
94,063
현금흐름할인모형

할인율

할인율 감소 시 공정가치 증가

순자산가치평가법(*)

-
-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
564
순자산가치평가법(*)
-
-

출자금
5,340
순자산가치평가법(*)
-
-

금융자산합계
771,805

당기손익-공정가치측정금융부채
파생상품부채
5,037
Gaussian 1 factor 모형
준거자산 간 상관계수
상관계수 상승에 따라 공정가치 상승일부 반대 유형의 경우 역의 방향을 보임

현금흐름할인모형
수익률
기초자산 수익률 감소시 공정가치 증가

당기손익-공정가치지정금융부채

매도파생결합증권
25,270
Hull-White 1 Factor
변동성
변동성 상승에 따라 공정가지 변동 증가

Black Scholes Closed Form
변동성

금융부채합계
30,307

(*) 순자산가치평가법으로 공정가치를 측정한 경우, 투입변수의 변동이 당기손익 및 기타포괄손익에 미치는 영향에 대한 분석을 생략하였습니다.

(4) 당분기와 전기 중 수준 3으로 분류된 금융상품의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다.① 당분기

(단위: 백만원)

구분
기초
취득
처분
당기손익
기타포괄손익
사업결합
수준3에서/수준3으로 이동
기말

당기손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
18,875
2,879
(5)
58
-
-
-
21,807

전환사채 등
232,903
104,306
(149,595)
(24,872)
-
-
(50,404)
112,338

전자단기사채
268,005
186,468
(288,528)
(29,118)
-
-
-
136,827

대출채권
136,677
－
(1,570)
69
-
-
-
135,176

출자금
11,095
－
(134)
-
-
-
2,888
13,849

파생상품자산
4,283
-
(184)
(103)
-
-
-
3,996

집합투자증권
94,063
5,000
(14,866)
(442)
-
-
(14,709)
69,046

소계
765,901
298,653
(454,882)
(54,408)
-
-
(62,225)
493,039

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
564
3
-
-
-
-
-
567

출자금
5,340
-
-
-
-
-
-
5,340

소계
5,904
3
-
-
-
-
-
5,907

금융자산 합계
771,805
298,656
(454,882)
(54,408)
-
-
(62,225)
498,946

당기손익-공정가치측정금융부채
파생상품부채
5,037
-
(184)
(106)
-
-
-
4,747

당기손익-공정가치지정금융부채
매도파생결합증권
25,270
46,732
(61,456)
106
-
-
-
10,652

금융부채 합계
30,307
46,732
(61,640)
-
-
-
-
15,399

② 전기

(단위: 백만원)

구분
기초
취득
처분
당기손익
기타포괄손익
매각예정처분자산집단으로 분류
수준3에서/수준3으로 이동
기말

당기손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
21,510
5,134
(1,805)
836
-
(6,038)
(762)
18,875

전환사채 등
42,962
400,842
(186,918)
(26,360)
-
-
2,377
232,903

전자단기사채
-
573,435
(255,201)
(50,229)
-
-
-
268,005

대출채권
196,350
-
(59,764)
91
-
-
-
136,677

출자금
14,250
10,250
(6,351)
2,404
-
(9,458)
-
11,095

파생상품자산
897
(575)
(60)
4,021
-
-
-
4,283

집합투자증권
67,891
35,355
(7,886)
1,080
-
-
(2,377)
94,063

소계
343,860
1,024,441
(517,985)
(68,157)
-
(15,496)
(762)
765,901

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
564
-
-
-
-
-
-
564

출자금
2,800
2,500
-
-
40
-
-
5,340

소계
3,364
2,500
-
-
40
-
-
5,904

금융자산 합계
347,224
1,026,941
(517,985)
(68,157)
40
(15,496)
(762)
771,805

당기손익-공정가치측정금융부채
파생상품부채
2,285
-
(18)
2,770
-
-
-
5,037

당기손익-공정가치지정금융부채
매도파생결합증권
23,190
384,760
(371,200)
(11,497)
17
-
-
25,270

금융부채 합계
25,475
384,760
(371,218)
(8,727)
17
-
-
30,307

(5) 당분기말과 전기말 현재 상각후원가로 측정되는 자산과 부채 중 공정가치를 공시하는 자산과 부채의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

현금및현금성자산(*1)
690,118
-
-
690,118

상각후원가측정-금융자산(*2)
예치금
-
407,212
-
407,212

대출채권
-
-
4,078,278
4,078,278

미수금
-
-
537,430
537,430

미수수익
-
-
44,809
44,809

보증금
-
-
6,409
6,409

기타
-
-
203,409
203,409

소계
-
407,212
4,870,335
5,277,547

금융자산합계
690,118
407,212
4,870,335
5,967,665

상각후원가측정-금융부채(*1)
예수부채
-
4,206,368
－
4,206,368

차입부채
-
-
3,156,456
3,156,456

기타금융부채
-
-
917,630
917,630

소계
-
4,206,368
4,074,086
8,280,454

금융부채합계
-
4,206,368
4,074,086
8,280,454

(
*1) 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.(
*2) 상각후원가측정금융자산의 대출채권은 공정가치를 별도로 산출하였고, 나머지 항목은 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

현금및현금성자산(*1)
566,629
-
-
566,629

상각후원가측정-금융자산(*2)
예치금
-
432,183
-
432,183

대출채권
-
-
4,183,322
4,183,322

미수금
-
-
134,107
134,107

미수수익
-
-
42,621
42,621

보증금
-
-
7,279
7,279

기타
-
-
307,730
307,730

소계
-
432,183
4,675,059
5,107,242

금융자산합계
566,629
432,183
4,675,059
5,673,871

상각후원가측정-금융부채(*1)
예수부채
-
4,526,379
-
4,526,379

차입부채
-
-
2,941,103
2,941,103

기타금융부채
-
-
567,302
567,302

소계
-
4,526,379
3,508,405
8,034,784

금융부채합계
-
4,526,379
3,508,405
8,034,784

(
*1) 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.(
*2) 상각후원가측정금융자산의 대출채권은 공정가치를 별도로 산출하였고, 나머지 항목은 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.

41. 부문공시(1) 보고부문의 구분연결실체가 제공하는 용역에 근거하여 영업부문을 구분하고 각 부문의 재무정보를 내부관리목적으로 활용하고 있는 바 보고된 영업부문은 다음과 같습니다.

보고부문
대상 회사
비고

금융투자업
다올투자증권주식회사
내국법인

Daol (Thailand) PCL
외국법인

Daol Securities (Thailand) PCL
외국법인

집합투자업
다올자산운용㈜
내국법인

Daol Investment Management Co., Ltd.
외국법인

기타투자업
다올인베스트먼트㈜
내국법인

Daol Ventures, Inc.
외국법인

다올프라이빗에쿼티㈜
내국법인

케이티비프라이빗에쿼티㈜
내국법인

저축은행업
(주)다올저축은행
내국법인

기타
다올신용정보㈜
내국법인

Daol REIT Management (Thailand) Co., Ltd (KTBST REIT Management Co., Ltd.)
외국법인

다올KTB글로벌EMP증권자투자신탁
내국법인

Daol New York, LLC (KTB New York, LLC)
외국법인

Daol Lend (Thailand) Co., Ltd (KTBST Lend Co.,Ltd.)
외국법인

다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_자펀드
내국법인

다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_모펀드
내국법인

다올KTB전단채증권투자신탁
내국법인

다올KTB G 시너지 일반사모투자신탁제1호
내국법인

다올KTB넥스트원안성물류센터일반사모부동산투자신탁제1호 제1종
내국법인

BNK US밸류일반사모부동산투자신탁3호
내국법인

1000 HARBOR BOULEVARD INVESTOR REIT LLC,
외국법인

1000 harbor JV LLC
외국법인

1000 harbor Owner LLC
외국법인

부금일물류세컨드㈜
내국법인

부금일물류퍼스트㈜
내국법인

케이비이천로지스틱스 제5호
내국법인

뉴테란대전㈜
내국법인

뉴테란대전제이차㈜
내국법인

뉴테란월문㈜
내국법인

디엠수원크레도㈜
내국법인

에스엠영등포제일차㈜
내국법인

이케이디제이차㈜
내국법인

인베스토리제이차㈜
내국법인

제이온파주㈜
내국법인

케이엔아산제일차㈜
내국법인

케이티비비전제오차㈜
내국법인

케이티비씨씨제일차㈜
내국법인

케이티비타이거제일차㈜
내국법인

케이티비파이어레드제오차㈜
내국법인

케이티비파이어레드제육차㈜
내국법인

케이티비파이어레드제팔차㈜
내국법인

푸른다올제일차㈜
내국법인

제이온베이직㈜
내국법인

제이온월곶㈜
내국법인

인베스토리제칠차㈜
내국법인

케이티비타이거제이차㈜
내국법인

다올라이트블루제오차㈜
내국법인

가드디엘제사차㈜
내국법인

디에이지축제일차㈜
내국법인

인베스토리제십차㈜
내국법인

다올KTB글로벌구독경제EMP증권자투자신탁
내국법인

Daol Digital Partner Co., Ltd.
외국법인

다올파운트1등TDF2040증권투자신탁
내국법인

(2) 부문별 손익당분기와 전분기 연결실체의 수익 및 성과에 대한 보고 부문정보는 다음과 같습니다.① 당분기

(단위: 백만원)

구분
영업수익
영업손익
순손익

금융투자업
414,860
5,983
114,110

집합투자업
10,400
1,741
2,555

기타투자업
1,584
432
752

저축은행업
105,918
(10,813)
(8,308)

기타
16,467
1,847
1,472

보고부문 합계
549,229
(810)
110,581

연결제거
(4,032)
(10,661)
(72,018)

합계
545,197
(11,471)
38,563

② 전분기

(단위: 백만원)

구분
영업수익
영업손익
순손익

금융투자업
317,713
69,670
64,802

집합투자업
11,030
289
944

벤처투자업
8,137
1,941
(2)

저축은행업
88,256
24,998
18,848

기타
16,086
(6,736)
(3,248)

보고부문 합계
441,222
90,162
81,344

연결제거
(28,931)
(22,008)
(29,052)

합계
412,291
68,154
52,292

(3) 부문별 자산 및 부채당분기말과 전기말 현재 보고부문별 자산 및 부채의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

자산
부채
자산
부채

금융투자업
4,831,871
3,999,244
4,225,923
3,516,360

집합투자업
80,704
9,926
80,023
11,847

기타투자업
24,535
4,940
355,626
36,549

저축은행업
4,461,151
4,020,839
4,824,875
4,376,244

기타
961,555
493,599
957,566
489,156

보고부문 합계
10,359,816
8,528,548
10,444,013
8,430,156

연결제거
(873,181)
76,060
(940,309)
87,132

합계
9,486,635
8,604,608
9,503,704
8,517,288

(4) 지역에 대한 정보1) 당분기와 전분기 중 지역별 수익 및 성과에 대한 보고 부문정보는 다음과 같습니다.① 당분기

(단위: 백만원)

구분
영업수익
영업손익
분기순손익

국내
522,730
(12,738)
37,215

국외
22,467
1,267
1,348

합계
545,197
(11,471)
38,563

② 전분기

(단위: 백만원)

구분
영업수익
영업손익
분기순손익

국내
379,195
60,833
42,535

국외
33,096
7,321
9,757

합계
412,291
68,154
52,292

2) 당분기말과 전기말 현재 지역별 자산 및 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

자산
부채
자산
부채

국내
8,626,976
8,140,104
8,698,465
8,088,257

국외
859,659
464,504
805,239
429,031

합계
9,486,635
8,604,608
9,503,704
8,517,288

42. 매각예정처분자산집단 및 중단영업손익(1) 매각예정처분자산집단 개요연결실체는 그룹 포트폴리오 사업 재편 목적으로 2022년 11월 24일 이사회에서 다올신용정보(주)의 매각을 결의하고, 2023년 1월 4일 연결실체가 보유한 다올신용정보(주)의 지분 전량(보통주 870,000주)을 메이슨캐피탈㈜, ㈜리드캐피탈매니지먼트에 매각하는 주식매매계약서를 체결하였습니다. 이에 따라 연결실체는 보고기간 말 현재 다올신용정보㈜ 관련 자산, 부채를 매각예정처분자산집단 및 중단영업손익으로 분류하고 비교 표시되는 기간의 요약분기연결포괄손익계산서를 재작성하였습니다.

(2) 당분기말과 전기말 현재 매각예정처분자산집단으로 구분된 자산, 부채의 주요 내용은 다음과 같습니다.

(단위:백만원)

구 분
당분기말
전기말

매각예정처분자산집단

현금및현금성자산
241
3,804

당기손익-공정가치측정금융자산
4,945
57,343

상각후원가측정금융자산
4,901
118,825

관계기업투자주식
-
143,313

유형자산
794
9,441

무형자산
881
3,442

당기법인세자산
3
12

이연법인세자산
434
434

기타비금융자산
78
99

자산 계
12,277
336,713

매각예정처분자산집단에 직접 관련된 부채

당기법인세부채
-
7,823

이연법인세부채
-
5,822

충당부채
444
444

기타금융부채
1,860
17,880

기타비금융부채
382
709

부채 계
2,686
32,678

연결실체는 당분기말 현재 매각대상 회사의 계약체결 가격 또는 우선협상자의 최종 입찰가격에 매각 부대원가를 차감한 금액을 기초로 순공정가치를 산정하였습니다. 당분기말 현재 이렇게 산정한 순공정가치는 12,730백만원이며, 동 금액은 공정가치 서열체계 상 수준3로 분류됩니다. 연결실체는 매각예정처분자산집단에 대해 순공정가치와 장부금액 중 작은 금액으로 측정하였으며, 이에 따라 당분기말 현재 손상차손으로인식한 금액은 없습니다.

(3) 당분기 및 전분기의 중단영업으로 표시된 주요 내용은 다음과 같습니다.

(단위:백만원)

구 분
당분기
전분기

Ⅰ. 영업수익

3,957

4,204

1.수수료수익
3,913

4,193

2.이자수익
44

3

Ⅱ. 영업비용

4,261

4,463

1.당기손익-공정가치측정금융상품관련손실
169

238

2.이자비용
9

5

3.판매비와관리비
4,077

4,210

4.기타영업비용
6

10

Ⅲ. 영업이익(손실)

(304)

(259)

Ⅳ. 영업외이익(손실)

(73)

(2)

1. 기타영업외수익
10

2

2. 기타영업외비용
83

4

Ⅴ. 법인세차감전순이익

(377)

(261)

Ⅵ. 중단영업손익

(377)

(261)

4. 재무제표

요 약 분 기 재 무 상 태 표

제44(당)기 1분기말 2023년 3월 31일 현재

제43(전)기 기말 2022년 12월 31일 현재

다올투자증권주식회사
(단위: 원)

과 목
주석
제44(당)기 1분기말
제43(전)기 기말

자 산

Ⅰ. 현금및현금성자산
4,38
337,442,308,611

249,049,637,273

Ⅱ. 당기손익-공정가치측정금융자산
5,6,16,38
2,686,944,129,547

2,603,936,977,807

Ⅲ. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산
5,7,38
5,300,000,000

5,300,000,000

Ⅳ. 상각후원가측정금융자산
5,8,32,38
1,059,710,311,047

583,958,568,050

Ⅴ. 종속기업투자및관계기업투자
9
349,154,053,638

351,224,053,638

Ⅵ. 유형자산
10,11
23,036,804,223

27,114,009,110

Ⅶ. 무형자산
12
14,672,250,134

14,565,425,447

Ⅷ. 당기법인세자산

-

11,565,112,446

Ⅸ. 기타비금융자산
32
8,961,850,490

12,069,697,185

Ⅹ. 매각예정자산
40
12,729,716,460

81,191,320,583

자 산 총 계

4,497,951,424,150

3,939,974,801,539

부 채

Ⅰ. 예수부채
13,38
153,801,205,606

128,302,835,634

Ⅱ. 당기손익-공정가치측정금융부채
13,16,38
290,692,314,874

428,907,417,244

Ⅲ. 차입부채
13,14,38
2,751,080,239,330

2,556,390,581,034

Ⅳ. 이연법인세부채
30
3,161,738,633

4,141,573,226

Ⅴ. 당기법인세부채
30
21,614,275,514

-

Ⅵ. 충당부채
17
10,745,831,206

7,904,769,644

Ⅶ. 기타금융부채
11,13,18,32,38
475,366,718,895

141,823,189,578

Ⅷ. 기타비금융부채
18,32
24,514,772,664

11,797,354,282

부 채 총 계

3,730,977,096,722

3,279,267,720,642

자 본

Ⅰ. 자본금
1,19
400,745,335,000

400,745,335,000

Ⅱ. 기타불입자본
20
80,579,587,668

80,499,823,389

Ⅲ. 이익잉여금
21
285,632,872,349

179,445,390,097

Ⅳ. 기타자본구성요소

16,532,411

16,532,411

자 본 총 계

766,974,327,428

660,707,080,897

부 채 와 자 본 총 계

4,497,951,424,150

3,939,974,801,539

"첨부된 주석은 본 요약분기재무제표의 일부입니다."

요 약 분 기 포 괄 손 익 계 산 서

제44(당)기 1분기 2023년 1월 1일부터 2023년 3월 31일까지

제43(전)기 1분기 2022년 1월 1일부터 2022년 3월 31일까지

다올투자증권주식회사
(단위: 원)

과 목
주석
제44(당)기 1분기
제43(전)기 1분기

Ⅰ. 영업수익

399,341,243,052

285,748,704,158

1. 수수료수익
22,32
12,787,492,312

75,756,443,029

2. 당기손익-공정가치측정금융상품관련이익

23

317,474,447,804

164,919,636,629

3. 이자수익
24
35,279,355,176

18,633,452,807

4. 배당금수익
25,32
8,099,364,409

22,953,125,546

5. 상각후원가측정금융상품관련이익
8,26
-

1,433,790,300

6. 기타영업수익
27
25,700,583,351

2,052,255,847

Ⅱ. 영업비용

392,704,288,451

228,601,170,796

1. 수수료비용
22,32
1,690,191,679

1,960,859,157

2. 당기손익-공정가치측정금융상품관련손실
23
289,568,728,905

153,335,228,930

3. 이자비용
24,32
29,440,335,797

10,808,775,912

4. 상각후원가측정금융상품관련손실
8,26
693,171,729

-

5. 판매비와관리비
28
36,482,948,940

52,076,138,521

6. 기타영업비용
27
34,828,911,401

10,420,168,276

Ⅲ. 영업이익

6,636,954,601

57,147,533,362

Ⅳ. 영업외손익
29

143,468,814,464

3,240,071,191

1. 종속기업투자및관계기업투자평가및처분손익

143,770,608,798

3,256,559,191

2. 기타영업외수익

2,200,000

-

3. 기타영업외비용

303,994,334

16,488,000

Ⅴ. 법인세비용차감전순이익

150,105,769,065

60,387,604,553

Ⅵ. 법인세비용
30

35,471,829,011

10,595,061,489

Ⅶ. 분기순이익

114,633,940,054

49,792,543,064

Ⅷ. 기타포괄손익

-

-

Ⅸ. 분기총포괄이익

114,633,940,054

49,792,543,064

Ⅹ. 주당이익
31

1. 기본주당이익

1,946

850

2. 희석주당이익

1,676

844

"첨부된 주석은 본 요약분기재무제표의 일부입니다."

요 약 분 기 자 본 변 동 표

제44(당)기 1분기 2023년 1월 1일부터 2023년 3월 31일까지

제43(전)기 1분기 2022년 1월 1일부터 2022년 3월 31일까지

다올투자증권주식회사
(단위: 원)

과 목
자본금
기타불입자본
이익잉여금
기타자본구성요소
총 계

Ⅰ. 2022년 1월 1일 (전기초)
352,984,160,000
80,678,844,560
229,290,176,324
-
662,953,180,884

분기총포괄손익:
-
-
49,792,543,064
-
49,792,543,064

1. 분기순이익
-
-
49,792,543,064
-
49,792,543,064

자본에 직접 반영된 소유주와의 거래:
47,761,175,000
(763,255,345)
(98,213,225,684)
-
(51,215,306,029)

1. 자기주식 취득
-
(1,048,714,140)
-
-
(1,048,714,140)

2. 자기주식 처분
-
275,919,560
-
-
275,919,560

3. 배당금 지급
-
-
(48,085,315,461)
-
(48,085,315,461)

4. 상환전환우선주의 발행
47,761,175,000
9,539,235
-
-
47,770,714,235

5. 상환전환우선주의 상환
-
-
(50,127,910,223)
-
(50,127,910,223)

기타변동:
-
(75,266,818)
-
-
(75,266,818)

1. 주식결제형 주식기준보상 비용인식
-
200,652,742
-
-
200,652,742

2. 주식결제형 주식기준보상 비용지급
-
(275,919,560)
-
-
(275,919,560)

Ⅱ. 2022년 3월 31일 (전분기말)
400,745,335,000
79,840,322,397
180,869,493,704
-
661,455,151,101

Ⅲ. 2023년 1월 1일 (당기초)
400,745,335,000
80,499,823,389
179,445,390,097
16,532,411
660,707,080,897

분기총포괄손익:
-
-
114,633,940,054
-
114,633,940,054

1. 분기순이익
-
-
114,633,940,054
-
114,633,940,054

자본에 직접 반영된 소유주와의 거래:
-
10,101,601
(8,446,457,802)
-
(8,436,356,201)

1. 자기주식 처분
-
10,101,601
-
-
10,101,601

2. 배당금 지급
-
-
(8,446,457,802)
-
(8,446,457,802)

기타변동:
-
69,662,678
-
-
69,662,678

1. 주식결제형 주식기준보상 비용인식
-
79,764,279
-
-
79,764,279

2. 주식결제형 주식기준보상 비용지급
-
(10,101,601)
-
-
(10,101,601)

Ⅳ. 2023년 3월 31일 (당분기말)
400,745,335,000
80,579,587,668
285,632,872,349
16,532,411
766,974,327,428

"첨부된 주석은 본 요약분기재무제표의 일부입니다."

요 약 분 기 현 금 흐 름 표

제44(당)기 1분기 2023년 1월 1일부터 2023년 3월 31일까지

제43(전)기 1분기 2022년 1월 1일부터 2022년 3월 31일까지

다올투자증권주식회사
(단위: 원)

과 목
제44(당)기 1분기
제43(전)기 1분기

Ⅰ. 영업활동 현금흐름

(306,006,197,143)

19,400,971,854

1. 영업활동에서 창출된 현금흐름
(326,583,995,165)

16,398,477,856

(1) 분기순이익
114,633,940,054

49,792,543,064

(2) 조정사항
(88,418,907,037)

10,713,544,311

이자비용
29,440,335,797

10,808,775,912

이자수익
(35,279,355,176)

(18,633,452,807)

법인세비용
35,471,829,011

10,595,061,489

배당금수익
(8,099,364,409)

(22,953,125,546)

대손상각비
693,171,729

-

대손충당금환입
-

(1,433,790,300)

주식보상비용
79,764,279

200,652,742

주식기준보상환입
(868,201,050)

-

외화환산손실
22,932,099,990

3,206,078,055

외화환산이익
(8,896,471,909)

(34,450,645)

당기손익-공정가치측정금융자산평가손실
41,465,928,541

34,353,716,650

당기손익-공정가치측정금융자산평가이익
(38,865,248,681)

(2,351,964,913)

파생상품평가손실
48,337,050,064

38,736,939,129

파생상품평가이익
(36,597,557,071)

(38,551,124,067)

매도파생결합증권평가손실
186,432,534

657,797,604

매도파생결합증권평가이익
(625,634)

(71,816,531)

매도유가증권평가손실
857,970,000

1,869,742,766

매도유가증권평가이익
(90,500,000)

(5,465,062,587)

관계기업투자처분손실
257,987,079

-

종속기업투자처분손실
-

1,137,884,900

종속기업투자처분이익
(144,028,595,877)

(1,488,411,679)

종속기업투자손상차손환입
-

(2,906,032,412)

감가상각비
1,165,302,603

1,151,865,783

유형자산처분손실
291,704,334

-

무형자산상각비
232,176,313

212,795,774

무형자산처분손실
550,000

-

리스해지손익
53,648,934

(3,191,107)

복구충당부채전입(환입)액
(120,485,120)

10,673,871

미사용약정충당부채환입액
-

(3,042,714)

금융보증충당부채전입액
2,961,546,682

1,667,024,944

(3) 영업활동으로 인한 자산부채의 변동
(352,799,028,182)

(44,107,609,519)

당기손익-공정가치측정금융자산의 증가
(49,344,184,995)

(206,821,627,292)

상각후원가측정금융자산의 증가
(471,912,006,020)

(348,175,350,410)

기타비금융자산의 감소
1,255,131,394

2,883,688,737

예수부채의 증가(감소)
25,477,393,043

(306,811,243,006)

당기손익-공정가치측정금융부채의 증가(감소)
(187,171,518,868)

169,214,542,995

기타금융부채의 증가
328,182,219,307

643,566,692,609

기타비금융부채의 증가
713,937,957

2,035,686,848

2. 이자수익의 수취
43,319,999,730

13,259,094,458

3. 배당금의 수취
7,945,345,259

2,861,590,396

4. 이자비용의 지급
(28,395,105,916)

(11,704,758,315)

5. 법인세의 납부
(2,292,441,051)

(1,413,432,541)

Ⅱ. 투자활동 현금흐름

213,948,586,351

26,744,162,500

1. 관계기업투자의 처분
1,812,012,921

2,756,756,757

2. 관계기업투자의 취득
-

(1,745,000,000)

3. 종속기업투자의 처분
212,490,200,000

29,015,019,473

4. 종속기업투자의 취득
-

(2,890,000,000)

5. 유형자산의 취득
(14,075,570)

(285,761,330)

6. 유형자산의 처분
-

-

7. 무형자산의 처분
25,000,000

-

8. 무형자산의 취득
(364,551,000)

(106,852,400)

Ⅲ. 재무활동 현금흐름

180,366,222,558

70,382,527,942

1. 차입부채의 순증감
160,514,658,296

76,415,176,606

2. 리스부채의 상환
(148,435,738)

(2,626,738,536)

3. 자기주식의 취득
-

(1,048,714,140)

4. 사채의 발행
20,000,000,000

-

5. 상환전환우선주의 발행
-

47,770,714,235

6. 상환전환우선주의 상환
-

(50,127,910,223)

Ⅳ. 외화환산으로 인한 현금의 변동

84,059,572

5,882,730

Ⅴ. 현금및현금성자산의 순증감(Ⅰ+Ⅱ+Ⅲ+Ⅳ)

88,392,671,338

116,533,545,026

Ⅵ. 기초의 현금및현금성자산

249,049,637,273

255,012,630,201

Ⅶ. 분기말의 현금및현금성자산

337,442,308,611

371,546,175,227

"첨부된 주석은 본 요약분기재무제표의 일부입니다."

5. 재무제표 주석

제44(당)기 1분기 2023년 1월 1일부터 2023년 3월 31일까지

제43(전)기 1분기 2022년 1월 1일부터 2022년 3월 31일까지

다올투자증권주식회사

1. 일반사항당사의 개요

다올투자증권주식회사(이하 "당사")는 1981년 5월 1일에 설립되었으며, 한국거래소가 개설한 유가증권시장에 1996년 11월 19일 상장되었습니다. 당사는 2008년 7월 25일자로 금융위원회로부터 증권업 전환허가를 승인받음에 따라 여신전문금융업법에의한 신기술사업금융업 등록을 말소하고 증권업으로 주요 영업을 변경하고, 사명을 'KTB네트워크주식회사'에서 '케이티비투자증권주식회사'로 변경하였습니다. 또한, 2009년 2월 4일 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률'에 따라 금융투자업 인가를 받았으며, 2022년 3월 24일자 정기주주총회의 결의에 의거하여 당사의 상호를 '케이티비투자증권주식회사'에서 '다올투자증권주식회사'로 변경하였습니다.당사의 본점은 서울특별시 영등포구 여의나루로 60에 소재하고 있으며, 당분기말 현재 자본금은 400,745백만원입니다.

당분기말 현재 당사의 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명
보통주
우선주

주식수(주)
지분율(%)
주식수(주)
지분율(%)

이병철 및 특수관계인
15,404,115
25.41

-

푸른파트너스자산운용

-
3,980,099
43.01

한국투자캐피탈㈜

-
1,990,049
21.51

㈜오케이저축은행

-
1,592,039
17.20

㈜예스코홀딩스

-
995,024
10.75

교정공제회

-
696,517
7.53

KB자산운용㈜
2,684,704
4.43

-

자기주식
1,741,289
2.87

-

기타
40,782,491
67.29

-

합계
60,612,599
100.00
9,253,728
100.00

2. 재무제표 작성기준(1) 회계기준의 적용당사의 요약분기재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되는 요약중간재무제표입니다. 동 재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며, 연차재무제표에서 요구되는 정보에 비하여 적은 정보를 포함하고 있습니다. 선별적 주석은 직전 연차보고기간말 후 발생한 당사의 재무상태와 경영성과의 변동을 이해하는 데 유의적인 거래나 사건에 대한 설명을 포함하고 있습니다. 이 요약분기재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표로서 지배기업, 관계기업의 투자자 또는 공동지배기업의 참여자가 투자자산을 피투자자의 보고된 성과와 순자산에 근거하지 않고 직접적인 지분투자에 근거한 회계처리로 표시한 재무제표입니다.(2) 추정과 판단① 경영진의 판단 및 가정과 추정의 불확실성한국채택국제회계기준은 중간재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 중간보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 중간보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제 결과는 다를 수 있습니다.요약분기재무제표에서 사용된 당사의 회계정책의 적용과 추정금액에 대한 경영진의 판단은 2022년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 연차재무제표와 동일한 회계정책과 추정의 근거를 사용하였습니다.

② 공정가치 측정 당사는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있습니다. 동 정책과 절차에는 공정가치 서열체계 수준 3으로 분류되는 공정가치를 포함한 모든 유의적인 공정가치 측정의 검토를 책임지는 평가부서의 운영을 포함하고 있으며, 그 결과는 재무담당임원에게 직접 보고되고 있습니다.

평가부서는 정기적으로 관측가능하지 않은 유의적인 투입변수와 평가 조정을 검토하고 있습니다. 공정가치측정에서 중개인 가격이나 평가기관과 같은 제3자 정보를 사용하는 경우, 평가부서에서 제3자로부터 입수한 정보에 근거한 평가가 공정가치 서열체계 내 수준별 분류를 포함하고 있으며 해당 기준서의 요구사항을 충족한다고 결론을 내릴 수 있는지 여부를 판단하고 있습니다.자산이나 부채의 공정가치를 측정하는 경우, 당사는 최대한 시장에서 관측가능한 투입변수를 사용하고 있습니다. 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류됩니다.- 수준1 : 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격- 수준2 : 수준1 의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수- 수준3 : 자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수

자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 당사는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간말에 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.공정가치 측정시 사용된 가정의 자세한 정보는 주석 38에 포함되어 있습니다.

3. 유의적인 회계정책당사는 다음에서 설명하고 있는 사항을 제외하고 2022년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 연차재무제표를 작성할 때 적용한 것과 동일한 회계정책을 적용하고 있습니다. (1) 기업회계기준서 제1117호 '보험계약'이 개정사항은 인식과 측정, 표시와 공시를 포함하여 보험계약에 대한 포괄적인 새로운 회계 기준을 제공합니다. 기업회계기준서 제1117호는 2005년에 발표된 기업회계기준서 제1104호를 대체합니다. 이 기준서는 보험계약을 발행한 기업의 유형과 관계없이 모든 유형의 보험계약(예: 생명보험, 손해보험, 원수보험계약 및 재보험계약)에 적용되며, 특정 보증과 재량적 참가 특성이 있는 투자계약에도 적용됩니다. 적용범위에서 제외되는 계약은 매우 적을 것입니다. 이 기준서의 전반적인 목적은 보험자에 대하여 더욱 유용하고 일관된 보험계약에 관한 회계모형을 제공하는 것입니다. 대체로 각 국가의 기존 회계정책에 기초하는 기업회계기준서 제1104호의 요구사항과 달리, 이 기준서는 보험계약에 대한 포괄적인 모형을 제시합니다. 이 기준서는 일반모형에 기초하며, 다음의 사항이 추가됩니다.- 직접 참가 특성이 있는 계약에 대한 특수한 적용 (변동수수료접근법)- 주로 보장기간이 단기인 계약에 대한 간편법 (보험료배분접근법)해당 기준서의 개정이 요약분기재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(2) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - '회계정책'의 공시이 개정사항은 당사의 회계정책 공시를 더 효과적으로 할 수 있도록 하는 요구사항과지침을 제공합니다. 기준서 제1001호는 당사의 유의적인 회계정책을 공시하도록 요구합니다. 개정사항은 '유의적인' 회계정책을 '중요한' 회계정책으로 변경하고, 중요한 회계정책 정보에 대한 설명을 추가하였습니다. 당사가 회계정책 공시에 대하여 결정할 때, 보다 유용한 회계정책 정보를 제공할 수 있도록 합니다. 이 개정사항이 당사의 요약분기재무제표에 미치는 영향이 없으나, 당사는 연차재무제표에 중요한 회계정책 정보 공시를 검토하고 있습니다.

(3) 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정치 변경과 오류' 개정 - '회계추정'의 정의이 개정사항은 회계추정치의 변경, 회계정책의 변경과 회계 오류수정을 명확히 구분하고 있습니다. 또한 개정 기준서는 기업이 회계추정치를 개발하기 위해 측정기법과 투입변수를 사용하는 방법을 명확히 하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 요약분기재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.(4) 기업회계기준서 제1012호 '법인세' 개정 - 단일거래에서 생기는 자산과 부채에 대한 이연법인세이 개정사항은 기업회계기준서 제1012호에 따른 최초 인식예외의 적용범위를 축소하여 동일한 금액으로 가산할 일시적차이와 차감할 일시적차이가 생기는 거래에 적용하지 않도록 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 요약분기재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

한편, 제정ㆍ공표되었으나 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 아니한 제ㆍ개정 기준서는 다음과 같습니다. 당사는 요약분기재무제표 작성 시 다음의 제ㆍ개정 기준서를 조기적용하지 아니하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동/비유동 분류보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한, 부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서 자기지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된경우는 제외됩니다. 동 개정사항은 2024년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 가능합니다. 당사는 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

4. 현금및현금성자산당분기말과 전기말 현재 현금및현금성자산은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

보통예금
14,041
16,633

당좌예금
20
20

정기예금
51,000
81,000

외화예금
2,481
2,997

MMDA
139,900
123,400

금융어음
130,000
25,000

합계
337,442
249,050

5. 금융자산(1) 당분기말과 전기말 현재 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

당기손익-공정가치측정금융자산
지분상품
25,236
25,236
20,416
20,416

채무상품
2,537,078
2,537,078
2,438,981
2,438,981

파생상품자산
124,631
124,631
144,540
144,540

소계
2,686,945
2,686,945
2,603,937
2,603,937

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
5,300
5,300
5,300
5,300

상각후원가측정금융자산
예치금
123,777
123,777
138,092
138,092

대출채권(*1)
426,854
426,854
324,778
324,778

기타(*1)(*2)
509,079
509,079
121,089
121,089

소계
1,059,710
1,059,710
583,959
583,959

합계
3,751,955
3,751,955
3,193,196
3,193,196

(
*1) 장부금액은 대손충당금 차감후 금액입니다.(
*2) 기타는 미수금, 미수수익 및 보증금 등으로 구성되어 있습니다.

(2) 당분기말과 전기말 현재 담보로 제공된 금융자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
담보제공사유
당분기말
전기말

당기손익-공정가치측정금융자산
채무상품(*1)
대차거래
369,682
647,366

장외파생
56,139
71,043

환매조건부채권매도(대고객)
194,742
185,157

환매조건부채권매도(대기관)
1,568,348
1,398,977

차입부채
-
30,422

전단채 유동화(*2)
18,848
16,599

합계
2,207,759
2,349,564

(
*1) 담보로 제공된 자산에는 매도 거래가 체결되었으나, 미결제된 채무증권이 포함되어 있습니다.(
*2) 당사는 한국증권금융, 산업은행 및 9개의 종합금융투자사업자가 참여하는 유동화증권 매입프로그램에 전단채를 매각하고 담보를 제공하였습니다.

(3) 당분기말과 전기말 현재 사용이 제한된 금융자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
금융기관
당분기말
전기말

예치금 등:

투자자예탁금별도예치금(예금)(*1)
한국증권금융㈜
54,056
23,026

대차거래이행보증금
한국예탁결제원, 한국증권금융㈜
37,736
46,247

장내파생상품매매증거금
한국거래소
3,400
2,800

증권시장거래증거금
한국거래소
2,200
2,600

당좌개설보증금
㈜국민은행 등
15
15

유통금융담보금
한국증권금융㈜ 등
22,300
60,000

유통금융차주담보금
한국증권금융㈜ 등
311
120

장기성예금
신한은행
2,000
2,000

기타예치금
한국예탁결제원
-
60

자기거래예치금(해외분)-기타
유진투자선물 등
229
-

소계
122,247
136,868

당기손익-공정가치측정금융자산:

투자자예탁금별도예치금(신탁)(*1)
한국증권금융㈜
88,900
93,100

유가증권시장 공동기금(*2)
한국거래소
3,207
3,207

파생상품시장 공동기금(*2)
한국거래소
1,604
1,605

주식기관결제 공동기금(*3)
한국예탁결제원
230
504

주식(*4)
한국예탁결제원
1,000
1,000

기업어음(*5)
한국예탁결제원, 한국증권금융㈜
120,000
-

소계
214,941
99,416

기타

정기예금(*5)
신한은행
-
1,000

합계
337,188
237,284

(
*1) 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제74조의1 및 금융투자업규정 제4-39조의 규정에 따라 투자자예탁금을 당사의 자산과 구분하여야 하는 바, 위탁자예수금, 저축자예수금, 집합투자증권투자자예수금, 조건부예수금, 장내파생상품거래예수금의 합계액에서 현금위탁증거금을 차감한 금액 이상의 금액을 매일 재계산하여 한국증권금융㈜에 별도예치하여야 하며, 이를 양도하거나 담보로 제공할 수 없으며, 누구든지 이를 상계ㆍ압류할 수 없습니다.(
*2) 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제394조와 동법 시행령 제362조의 규정에 의거 유가증권시장 또는 파생상품시장에서의 매매거래의 위약으로 인하여 발생하는 손해를 배상하기 위하여 유가증권시장 또는 파생상품시장에서의 거래대금의 당사 부담분에 해당하는 금액을 증권시장 공동기금 및 파생상품시장 공동기금으로 한국거래소에 적립하고 있습니다.(
*3) 상장증권청산업무규정 제15조 및 제16조에 의거, 상장증권의 위탁매매거래에 따른 채무불이행으로 인하여 발생하는 손해를 배상하기 위하여 손해배상공동기금을 한국예탁결제원에 적립하고 있습니다. 주관사와의 계약관계상 의무보유확약이 존재하는 주식으로 1년 의무보유 대상입니다.(
*4) 금융위원회의 증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정 및 발행 주관사와의 의무보유확약 등으로 인하여 한국예탁결제원에 보호 예수되어 있습니다. (
*5) 다올신용정보㈜ 매수 예정자가 제공한 이행보증금으로 정기예금 가입 후 질권설정하였습니다.

6. 당기손익-공정가치측정금융자산당분기말과 전기말 현재 당기손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

지분상품:

원화주식
25,236
20,416

채무상품:

국공채
278,745
357,364

특수채
612,439
701,073

회사채
853,793
737,604

전자단기사채
259,791
298,933

기업어음증권
252,398
91,123

사모사채
100,462
112,264

출자금
10,858
10,858

투자자예탁금별도예치금(신탁)
88,900
93,100

집합투자증권
22,892
19,736

손해배상공동기금
5,041
5,316

양도성예금증서
9,845
9,695

기타
41,914
1,915

채무상품 소계
2,537,078
2,438,981

파생상품자산(*):

파생상품자산
126,696
146,807

신용위험평가조정
(141)
(166)

거래일손익인식평가조정액
(1,924)
(2,101)

파생상품 소계
124,631
144,540

합계
2,686,945
2,603,937

(
*) 파생상품자산의 세부내역은 주석 15에 공시하였습니다.

한편, 당사는 당분기말과 전기말 현재 한국신용평가(KIS), 한국자산평가(KAP), 한국신용정보(NICE) 및 에프앤자산평가(FN)에서 제시한 채권시가평가 기준수익률을 산술평균한 수익률에 의하여 산정된 가격으로 국공채, 특수채 및 회사채의 공정가치를 계산하고 있으며, 동 공정가치에서 미수채권이자와 채권경과이자를 차감한 금액을 채권의 장부금액으로 계상하고 있습니다.

7. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산

당분기말과 전기말 현재 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분(*)
당분기말
전기말

출자금
2,800
2,800

주식
2,500
2,500

합계
5,300
5,300

(
*) 정책상 필요에 따라 보유하는 금융상품에 해당하기 때문에 기타포괄손익-공정가치 측정 선택권을 행사하였습니다.위 금융상품의 처분시에는 관련 기타포괄손익누계액은 이익잉여금으로 재분류되며 당기손익으로 재분류되지 않습니다. 당분기와 전기 중 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 처분 등으로 인한 변동내역은 없습니다.

8. 상각후원가측정금융자산(1) 당분기말과 전기말 현재 상각후원가측정금융자산 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

예치금:

투자자예탁금별도예치금(예금)
54,056
23,026

대차거래이행보증금
37,736
46,247

장내파생상품거래증거금
3,630
2,800

증권시장거래증거금
2,200
2,600

당좌개설보증금
15
15

유통금융담보금
22,300
60,000

유통금융차주담보금
311
120

장기성예금
2,000
2,000

기타
1,529
1,283

소계
123,777
138,091

대출채권:

신용공여금(*)
314,701
286,640

환매조건부매수
52,600
-

매입대출채권
9,300
10,800

사모사채
43,050
35,100

기타대출채권
15,944
862

소계
435,595
333,402

기타:

미수금
479,828
95,908

미수수익
13,184
8,889

보증금
16,855
16,855

소계
509,867
121,652

합계
1,069,239
593,145

대손충당금:

신용공여금
(868)
(888)

매입대출채권
(6,150)
(6,172)

사모사채
(861)
(702)

기타대출채권
(862)
(862)

미수금
(227)
(227)

미수수익
(561)
(336)

합계
(9,529)
(9,187)

총계
1,059,710
583,958

(
*) 당사는 신용거래고객에게 주식매수자금을 융자한 금액을 신용공여금으로 계상하고 있으며 동 융자금의 일반이자율은 연 5.9~8.8%, 상환기간은 270일 이내입니다. 또한 고객이 예탁하고 있는 유가증권에 대해 담보평가금액 50~70% 한도내에서 융자한 금액도 포함되며, 동 융자금의 이자율은 연 7.6~7.8%, 상환기간은 270일 이내입니다. 상환만기일이 경과한 융자금은 당사가 정한 기준에 따라 상환조치하고 있으며, 미상환 융자금으로 표시하여 고객 적용이자율 +3%(단, 연9.5%를 초과하지 않음)의 이자율을 적용하고 있습니다. 한편 최소담보유지비율(140%)을 충족시키는 수준의 유가증권 및 현금을 담보로 설정하고 있으며, 담보가치가 담보유지비율(140%)을 하회하거나 만기일에 상환되지 않은 융자금은 약관에 따라 임의 반대매매를 통해 상환받고 있습니다.

(2) 당분기말과 전기말 현재 상각후원가측정금융자산의 평가방법에 따른 내역은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 백만원)

구분

채권잔액
대손충당금
합계

12개월기대신용 측정 대상

전체기간 기대신용손실 측정 대상

12개월기대신용 측정 대상

전체기간 기대신용손실 측정 대상
채권잔액
대손충당금

신용위험의 유의적인 증가
신용이 손상된 금융자산
신용위험의 유의적인 증가
신용이 손상된 금융자산

대출채권:

신용공여금
313,833
-
868
-
-
(868)
314,701
(868)

환매조건부매수
52,600
-
-
-
-
-
52,600
-

매입대출채권
-
4,500
4,800
-
(1,350)
(4,800)
9,300
(6,150)

사모사채
43,050
-
-
(861)
-
-
43,050
(861)

기타대출채권
15,082
-
862
-
-
(862)
15,944
(862)

소계
424,565
4,500
6,530
(861)
(1,350)
(6,530)
435,595
(8,741)

기타자산:

미수금
479,595
7
226
-
(1)
(226)
479,828
(227)

미수수익
12,068
794
322
(32)
(239)
(290)
13,184
(561)

소계
491,663
801
548
(32)
(240)
(516)
493,012
(788)

합계
916,228
5,301
7,078
(893)
(1,590)
(7,046)
928,607
(9,529)

② 전기말

(단위: 백만원)

구분

채권잔액
대손충당금
합계

12개월기대신용 측정 대상

전체기간 기대신용손실 측정 대상

12개월기대신용 측정 대상

전체기간 기대신용손실 측정 대상
채권잔액
대손충당금

신용위험의 유의적인 증가
신용이 손상된 금융자산
신용위험의 유의적인 증가
신용이 손상된 금융자산

대출채권:

신용공여금
285,752
-
888
-
-
(888)
286,640
(888)

매입대출채권
-
1,500
9,300
-
(22)
(6,150)
10,800
(6,172)

사모사채
35,100
-
-
(702)
-
-
35,100
(702)

기타대출채권
-
-
862
-
-
(862)
862
(862)

소계
320,852
1,500
11,050
(702)
(22)
(7,900)
333,402
(8,624)

기타자산:

미수금
95,675
-
233
-
-
(227)
95,908
(227)

미수수익
8,275
-
614
-
-
(336)
8,889
(336)

소계
103,950
-
847
-
-
(563)
104,797
(563)

합계
424,802
1,500
11,897
(702)
(22)
(8,463)
438,199
(9,187)

(3) 당분기 및 전분기 중 상각후원가측정금융자산의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.1) 당분기 ① 대출채권의 손실충당금 변동내역

(단위: 백만원)

구분
12개월기대신용손실측정 대상
전체기간 기대신용손실 측정 대상
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 대손충당금
724
1,350
6,550
8,624

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

충당금전입(환입)
137
-
(20)
117

분기말 대손충당금
861
1,350
6,530
8,741

② 기타상각후원가측정금융자산의 손실충당금 변동내역

(단위: 백만원)

구분
12개월기대신용손실측정 대상
전체기간 기대신용손실 측정 대상
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 대손충당금
-
120
443
563

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

충당금전입
32
120
425
577

기타
-
-
(352)
(352)

분기말 대손충당금
32
240
516
788

2) 전분기① 대출채권의 손실충당금 변동내역

(단위: 백만원)

구분
12개월기대신용손실측정 대상
전체기간 기대신용손실 측정 대상
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 대손충당금
15
-
6,376
6,391

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

충당금환입
-
-
(1,071)
(1,071)

분기말 대손충당금
15
-
5,305
5,320

② 기타상각후원가측정금융자산의 손실충당금 변동내역

(단위: 백만원)

구분
12개월기대신용손실측정 대상
전체기간 기대신용손실 측정 대상
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 대손충당금
-
-
1,100
1,100

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

충당금전입(환입)
-
52
(415)
(363)

제각
-
-
(446)
(446)

분기말 대손충당금
-
52
239
291

(4) 당분기와 전분기 중 기업회계기준서 제1109호에 따른 신용손실충당금 전입액(환입액)은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

상각후원가측정금융자산관련손익
대손상각비
693
-

대손충당금환입
-
(1,434)

소계
693
(1,434)

난외계정에 대한 충당부채 변동액(기타영업비용)
금융보증충당부채전입액
2,962
1,667

미사용약정충당부채환입액
-
(3)

소계
2,962
1,664

합계
3,655
230

(5) 당분기 및 전분기 중 상각후원가측정금융자산의 총 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다.1) 당분기① 대출채권의 총 장부금액 변동내역

(단위: 백만원)

구분

12개월기대신용손실측정 대상
전체기간 기대신용손실 측정 대상
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 장부금액
322,352
4,500
6,550
333,402

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

실행 및 상환
102,213
-
(20)
102,193

분기말 장부금액
424,565
4,500
6,530
435,595

② 기타상각후원가측정금융자산의 총 장부금액 변동내역

(단위: 백만원)

구분

12개월기대신용손실측정 대상
전체기간 기대신용손실 측정 대상
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 장부금액
103,951
409
437
104,797

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

실행 및 상환
387,713
392
110
388,215

분기말 장부금액
491,664
801
547
493,012

2) 전분기① 대출채권의 총 장부금액 변동내역

(단위: 백만원)

구분

12개월기대신용손실측정 대상
전체기간 기대신용손실 측정 대상
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 장부금액
471,524
-
7,576
479,100

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

실행 및 상환
(9,651)
-
(1,071)
(10,722)

분기말 장부금액
461,873
-
6,505
468,378

② 기타상각후원가측정금융자산의 총 장부금액 변동내역

(단위: 백만원)

구분

12개월기대신용손실측정 대상
전체기간 기대신용손실 측정 대상
합계

손상 미인식
손상 인식

기초 장부금액
196,992
-
1,389
198,381

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

실행 및 상환
646,295
173
(704)
645,764

제각
-
-
(446)
(446)

분기말 장부금액
843,287
173
239
843,699

9. 종속기업투자 및 관계기업투자(1) 당분기말과 전기말 현재 종속기업투자 및 관계기업투자의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

종속기업투자
329,483
330,483

관계기업투자
19,671
20,741

합계
349,154
351,224

(2) 당분기말과 전기말 현재 종속기업투자의 세부내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

종속기업명
주요영업활동

법인설립 및 영업소재지

당분기말
전기말

지분율(%)
장부금액
지분율(%)
장부금액

다올인베스트먼트㈜(구, 케이티비네트워크㈜)(*6)
기타투자기관
대한민국
-
-
-
-

다올자산운용㈜(구, 케이티비자산운용㈜)(*1)
집합투자업
대한민국
98.62
59,802
100.00
59,802

케이티비프라이빗에쿼티㈜(*1)(*4)
기타 금융업
대한민국
100.00
4,214
100.00
4,214

다올신용정보㈜(구, 케이티비신용정보㈜)(*6)
신용조사 및 추심대행업
대한민국
100.00
-
100.00
-

Daol (Thailand) PCL(구, KTBST Holding PCL)
지주회사
태국
60.49
13,205
60.49
13,205

Daol New York, LLC(구, KTB New York, LLC)
기타투자기관
미국
100.00
2,310
100.00
2,310

다올프라이빗에쿼티㈜(구, 케이티비파트너스㈜)(*5)
기타투자기관
대한민국
85.00
11,900
85.00
11,900

㈜다올저축은행(구, 유진저축은행㈜)(*2)
저축은행업
대한민국
60.19
194,352
60.19
194,352

KTBN 14호 벤처투자조합(*3)(*7)
집합투자기구
대한민국
-
-
20.01
1,000

다올KTB G 시너지 일반사모투자신탁 제1호(*3)
집합투자기구
대한민국
22.22
2,000
22.22
2,000

미국 뉴저지 UBS 오피스 타워 수익증권(*3)
집합투자기구
대한민국
73.15
41,700

73.15

41,700

합계

329,483

330,483

(
*1) 지분율에는 보통주 및 우선주가 합산되어 있습니다.(
*2) 당사는 (주)다올저축은행의 기존주주 및 신규주주들과 주주간 약정을 체결하였으며, 세부내역은 주석 16에 공시하였습니다.(
*3) 투자조합 및 집합투자증권에 대해 직접 또는 종속기업을 통하여 피투자회사의 성과에 대한 변동이익에 유의적으로 노출되어 있고 성과를 결정하는 힘을 통해 변동이익에 영향을 미치므로 종속기업으로 분류하였습니다.
(*4) 전기 중 당사가 보유하고 있는 보통주1,600,000주 및 우선주1,000,000주 유상 소각하여 130억원이 감소하였고, 과거에 인식한 손상차손 40억원 중 19.2억원을 환입하였습니다.
(*5) 전기 중 균등증자로 추가출자하여 28.9억원이 증가하였습니다. (
*6) 전기 중 매각예정자산으로 분류되었으며, 당분기 중 다올인베스트먼트㈜의 매각이 완료되었습니다. (주석 40 참조)(*7) 당분기 중 해당 벤처투자조합은 청산되었습니다.

(3) 당분기말과 전기말 현재 관계기업투자의 세부내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

관계기업명
주요영업활동

법인설립 및

영업소재지

당분기말
전기말

지분율(%)
장부금액
지분율(%)
장부금액

아시아클린에너지사모투자전문회사(*1)
집합투자기구
대한민국
9.66
77
9.66
77

차이나플래티넘사모투자전문회사(*1)
집합투자기구
대한민국
15.00
1,599
15.00
1,599

케이티비2020르네상스사모투자합자회사(*1)

집합투자기구

대한민국

9.01
7,116
9.01
7,116

엘디(LD) 신기술사업투자조합 4호(*1)(*3)
집합투자기구
대한민국
-
-
50.00
1,070

케이티비2021아틀라스사모투자합자회사(*1)
집합투자기구
대한민국
5.30
7,494
5.30
7,494

다올PE슈퍼리어제1호PEF(*1)
집합투자기구
대한민국
-
300
0.48
300

Brightstorm, Inc.
제조업
미국
22.52
-
22.52
-

㈜디지털타임스(*2)
신문 발행업
대한민국
38.64
3,085
38.64
3,085

합계

19,671

20,741

(
*1) 사모투자전문회사 및 투자조합에 대해 직접 또는 종속기업을 통하여 간접적으로유의적인 영향력을 보유하고 있으므로 관계기업으로 분류하였습니다.(
*2) 관계기업의 영업현금흐름이 지속적으로 발생하고 있고, 과거 손상차손 인식과 관련된 이월결손금 발생액이 미처분이익잉여금으로 전환되는 등 전기 중 손상을 초래한 사실이 해소되었습니다. 이에 따라 당사는 전기에 관계기업투자주식의 사용가치를 재측정하여 회수가능액인 3,085백만원과 장부금액의 차이인 3,085백만원을 손상차손환입으로 인식 후 영업외수익으로 분류 하였습니다. 한편, 관계기업투자주식의 사용가치 추정에 사용된 가치평가방법은 시장접근법으로 비교대상기업 주가배수지표(PBR)의 적용배수는 1.01배입니다.(*3) 당분기 중 해당 신기술사업투자조합은 청산되었습니다.

10. 유형자산

당분기말과 전기말 현재 유형자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

취득원가
상각누계액
장부금액
취득원가
상각누계액
장부금액

비품
17,504
(12,908)
4,596
17,860
(12,592)
5,268

사용권자산
24,117
(5,676)
18,441
27,197
(5,351)
21,846

합계
41,621
(18,584)
23,037
45,057
(17,943)
27,114

11. 리스(1) 당분기말과 전기말 현재 사용권자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

취득원가
상각누계액
장부금액
취득원가
상각누계액
장부금액

사용권자산(*)

건물
22,827
(5,151)
17,676
25,686
(4,770)
20,916

차량운반구
1,222
(465)
757
1,443
(526)
917

집기비품
68
(60)
8
68
(55)
13

합계
24,117
(5,676)
18,441
27,197
(5,351)
21,846

(
*) 당사는 사용권자산을 유형자산으로 계상하고 있습니다.당사는 전기 이전에 본사 이전으로 인하여 새로운 건물 임차계약을 체결하였습니다. 해당임대차계약의 경우 연장선택권을 행사할 가능성이 상당히 확실하다고 판단하여 리스기간을 10년으로 산정하였습니다.(2) 당분기말과 전기말 현재 기초자산 유형별 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

리스부채(*)

건물
17,411
19,708

차량운반구
763
925

기타
5
11

합계
18,179
20,644

(
*) 당사는 리스부채를 기타금융부채로 계상하고 있습니다.

12. 무형자산

당분기말과 전기말 현재 무형자산의 내용은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
당분기말

취득원가
상각누계액
손상차손누계액
장부금액

소프트웨어
4,714
(4,076)
-
638

개발비
19,992
(17,908)
-
2,084

회원권
11,597
-
(676)
10,921

기타무형자산
1,029
-
-
1,029

합 계
37,332
(21,984)
(676)
14,672

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
전기말

취득원가
상각누계액
손상차손누계액
장부금액

소프트웨어
4,710
(4,020)
-
690

개발비
19,631
(17,732)
-
1,899

회원권
11,623
-
(676)
10,947

기타무형자산
1,029
-
-
1,029

합 계
36,993
(21,752)
(676)
14,565

13. 금융부채

(1) 당분기말과 전기말 현재 금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

당기손익-공정가치측정금융부채
매도유가증권
187,304
187,304
244,997
244,997

파생상품부채(*1)
88,738
88,738
110,386
110,386

매도파생결합증권(*1)(*2)
14,650
14,650
73,524
73,524

소계
290,692
290,692
428,907
428,907

상각후원가로 측정하는 금융부채
예수부채
위탁자예수부채
95,626
95,626
100,088
100,088

파생상품거래예수부채
5,652
5,652
7,559
7,559

저축자예수금
559
559
299
299

집합투자증권투자자예수부채
51,653
51,653
20,237
20,237

수입담보금
311
311
120
120

소계
153,801
153,801
128,303
128,303

차입부채
콜머니
-
-
35,000
35,000

당좌차월
4,950
4,950
4,970
4,970

증금차입금
378,096
378,096
334,418
334,418

은행차입금
159,916
159,916
159,924
159,924

발행어음
321,000
321,000
364,000
364,000

발행전자단기사채
98,000
98,000
72,000
72,000

환매조건부채권매도
1,674,118
1,674,118
1,491,079
1,491,079

후순위사채
115,000
115,000
95,000
95,000

소계
2,751,080
2,751,080
2,556,391
2,556,391

기타금융부채(*3)
475,367
475,367
141,823
141,823

소계
3,380,248
3,380,248
2,826,517
2,826,517

합계
3,670,940
3,670,940
3,255,424
3,255,424

(
*1) 매도파생결합증권 및 파생상품부채의 세부내역은 주석 16에 공시하였습니다.(
*2) 당사는 매도파생결합증권에 대하여 주계약과 내재파생상품을 분리하지 않고 당기손익-공정가치측정금융부채로 지정하였습니다.(
*3) 기타금융부채는 미지급금, 미지급비용, 리스부채, 금융보증부채 등으로 구성되어 있습니다.

(2) 당분기 중 당기손익-공정가치지정금융부채의 신용위험 변동에 따른 공정가치 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분

당분기

기초잔액

17

기타포괄손익으로 인식한 신용위험 증가

-

기타포괄손익으로 인식한 신용위험 감소

-

처분

-

법인세효과

-

분기말잔액

17

14. 차입부채

(1) 당분기말과 전기말 현재 사채 외 차입부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
차입처
만기
2023.3.31 현재 이자율(%)
당분기말
전기말
상환방법

콜머니
현대자산운용
-
-
-
35,000
만기일시상환

당좌차월
농협은행
2023-08-29
6.18
4,950
4,970
수시상환

증금차입금
한국증권금융
2023-04-03
3.65~4.30
378,096
334,418
수시상환 외

은행차입금
산업은행 외
2023-05-16 ~ 2024-03-15
3.67~6.50
159,916
159,924
수시상환 외

발행어음
한양증권 외
2023-04-24 ~ 2024-03-27
3.60~7.00
321,000
364,000
만기일시상환

발행전자단기사채
KB증권 외
2023-04-06 ~ 2023-06-28
5.50~7.55
98,000
72,000
만기일시상환

환매조건부채권매도(*)
국민은행 외
2023-04-03 ~ 2023-05-30
3.50~5.45
1,674,118
1,491,079
수시상환

합계
2,636,080
2,461,391

(
*) 당분기말과 전기말 현재 환매조건부채권매도와 관련하여 당기손익-공정가치측정금융자산이 담보로 제공되어 있습니다(주석 5 참조).

(2) 당분기말과 전기말 현재 사채의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
발행일
만기
2023.03.31 현재 이자율(%)
당분기말
전기말

후순위사채
2021-09-15
2027-09-13
5.40
73,000
73,000

2021-09-30
2027-09-30
5.40
10,000
10,000

2021-10-15
2027-10-15
5.40
12,000
12,000

2023-03-31
2029-03-30
8.00
20,000
-

합계
115,000
95,000

15. 퇴직급여제도

당사는 자격을 갖춘 모든 종업원들을 위해 확정기여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 사외적립자산은 수탁자의 관리하에서 기금형태로 당사의 자산들로부터 독립적으로 운용되고 있습니다. 종업원들이 확정기여형의 가득조건을 충족하기 전에 퇴사하는 경우에 당사가 지불해야 할 기여금은 상실되는 기여금만큼 감소하게 됩니다.당사는 급여의 특정비율을 기금 적립을 위해 퇴직급여제도에 납부해야 합니다. 이 퇴직급여제도에 대한 당사의 유일한 의무는 규정된 기여금을 납부하는 것입니다. 요약분기포괄손익계산서에 인식된 당분기 비용 1,048백만원(전분기: 1,090백만원)은 확정기여형퇴직급여제도에서 규정하고 있는 비율에 따라 당사가 퇴직급여제도에 납입할 기여금을 나타내고 있습니다. 당분기말 현재 미지급된 기여금은 648백만원(전기말: 2,305백만원)입니다.

16. 파생상품 및 파생결합증권

(1) 당분기말과 전기말 현재 파생상품은 모두 매매목적으로 미결제약정금액은 다음과 같습니다. ① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
미결제약정금액
자산
부채
평가이익
평가손실

파생상품 내역
주식 관련
주가지수선물
4,361
-
-
-
-

매수주식지수옵션(*1)
137,132
26,498
-
-
-

매도주식지수옵션(*2)
137,132
-
20,271
-
-

이자율 관련
이자율선물
9,439
-
-
-
-

이자율선도
474,306
10,999
477
28
5,752

이자율스왑
3,662,755
16,829
21,721
15,361
-

신용 관련
신용스왑
1,695,799
23,534
23,583
9,660
7,327

총수익스왑
891,139
41,376
10,150
-
27,341

통화 관련
통화선도
276,006
913
823
913
839

통화스왑
873,418
6,548
13,818
9,996
6,458

신용위험 조정
신용위험평가조정액
-
(141)
(884)
215
286

거래일손익
거래일손익인식평가조정액
-
(1,924)
(1,221)
425
334

합계
8,161,487
124,632
88,738
36,598
48,337

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
미결제약정금액
자산
부채
평가이익
평가손실

파생상품 내역
주식 관련
매수주식지수옵션(*1)
137,132
26,498
-
825
-

매도주식지수옵션(*2)
137,132
-
20,271
(575)
-

이자율 관련
이자율선물
129,519
-
-
-
-

이자율선도
460,240
16,408
163
15,596
163

이자율스왑
3,682,754
11,142
31,395
11,142
25,656

신용 관련
신용스왑
1,461,674
21,919
21,899
12,477
10,976

총수익스왑
888,587
61,617
3,049
48,039
3,549

통화 관련
통화선도
256,425
17
15,879
17
15,879

통화스왑
595,507
9,207
20,016
9,207
20,016

신용위험 조정
신용위험평가조정액
-
(166)
(980)
853
248

거래일손익
거래일손익인식평가조정액
-
(2,102)
(1,306)
1,719
1,362

합계
7,748,970
144,540
110,386
99,300
77,849

(
*1) 당사는 기존주주의 경우 거래종결일로부터 3년째 되는 날부터 7년째 되는 날까지, 신규주주의 경우 거래종결일로부터 3년이 되는 날의 다음날부터 7년이 되는 날까지 ㈜다올저축은행의 지분을 매수할 수 있는 Call Option 권리를 보유하고 있으며 이를 파생상품자산으로 계상 하였습니다.(
*2) ㈜다올저축은행의 기존주주(보유지분 9.9%)와 신규주주(보유지분 29.9%)들은 각자의 지분을 당사에 매도할 수 있는 Put option 권리를 보유하고 있으며 당사는 이를 파생상품부채로 계상하였습니다. ㈜다올저축은행의 기존주주는 행사 시점 직전 사업연도말 대상회사의 조정순자산가액을 기준으로 산정된 행사가로 거래종결일로부터 5년째 되는 날부터 7년째 되는 날까지 행사가 가능하며, 신규주주는 내부수익률을 고려한 조정 취득가액 기준으로 산정된 행사가로 거래종결일로부터 4년이 되는날의 다음날부터 7년이 되는 날까지 행사 가능합니다.

(2) 당분기말과 전기말 현재 매도파생결합증권의 내역은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
평가전장부금액
공정가치(장부금액)
평가손익

매도파생결합증권
3,965
4,000
(35)

매도주가연계증권
7,077
7,122
(45)

매도파생결합사채
3,525
3,539
(14)

신용위험평가조정액
(37)
(8)
(29)

거래일손익인식평가조정액
(66)
(3)
(63)

합계
14,464
14,650
(186)

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
평가전장부금액
공정가치(장부금액)
평가손익

매도파생결합증권
4,079
3,965
114

매도주가연계증권
16,066
16,214
(148)

매도파생결합사채
52,794
53,407
(613)

신용위험평가조정액
(134)
(37)
(97)

거래일손익인식평가조정액
(230)
(25)
(207)

합계
72,575
73,524
(951)

17. 충당부채

(1) 당분기말과 전기말 현재 충당부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

복구충당부채
865
985

미사용약정충당부채
-
-

금융보증충당부채(*)
9,881
6,920

소송충당부채
-
-

합계
10,746
7,905

(
*) 당분기말 및 전기말 현재 금융보증충당부채는 기타금융부채로 분류된 금융보증계약이 최초인식 이후 기대신용손실이 금융보증계약의 상각후원가를 초과한 분만큼 인식한 금액입니다.

(2) 당분기와 전분기 중 복구충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

기초금액
985
911

전입(환입)
(120)
11

지급
-
-

분기말금액
865
922

복구충당부채는 보고기간말 현재 본사 및 임차점포의 미래 예상 복구비용의 최선의 추정치를 적절한 할인율로 할인한 현재가치입니다. 동 복구비용의 지출은 개별 임차점포의 임차계약 종료시점에 발생할 예정이며, 예상 복구비용을 추정하기 위하여 최근 면적당 복구비용 및 4개년간 평균 인플레이션율을 사용하였습니다.

(3) 당분기 및 전분기 중 미사용약정충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

12개월 기대신용손실 측정 대상
12개월 기대신용손실 측정 대상

기초금액
-
108

Stage간 분류 이동
-
-

환입
-
(3)

분기말금액
-
105

(4) 당분기와 전분기 중 금융보증충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

12개월 기대신용손실
전체기간기대신용손실
12개월기대신용손실
전체기간 기대신용손실

기초금액
6,920
-
1,015
-

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

전입
2,962
-
1,666
-

분기말금액
9,882
-
2,681
-

(5) 당분기 및 전분기 중 소송충당부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

기초금액
-
16,622

전입
-
-

분기말금액
-
16,622

(6) 당분기 및 전분기 중 난외항목 잔액의 변동내역은 다음과 같습니다.1) 당분기

(단위: 백만원)

구분
미사용약정(*)
금융보증약정

12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실
12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실

기초금액
-
-
221,200
34,200

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

증감
-
-
35,900
43,000

기말금액
-
-
257,100
77,200

2) 전분기

(단위: 백만원)

구분
미사용약정(*)
금융보증약정

12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실
12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실

기초금액
62,900
-
669,749
-

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

증감
(11,000)
-
(2,801)
-

기말금액
51,900
-
666,948
-

(
*) 자산유동화증권 매입보장약정과 한도대출약정으로 구성되어 있습니다.

18. 기타금융부채 및 기타비금융부채

당분기말과 전기말 현재 기타금융부채 및 기타비금융부채의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

기타금융부채
미지급금
409,694
88,735

미지급비용
34,721
31,096

금융보증부채
1,055
788

리스부채
18,179
20,644

기타예수금
3,268
556

미지급배당금
8,450
4

소계
475,367
141,823

기타비금융부채
선수금
1,000
1,000

선수수익
19,315
7,311

제세예수금
4,200
3,486

소계
24,515
11,797

합계
499,882
153,620

19. 자본금(1) 당분기말과 전기말 현재 자본금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
수권주식수
발행주식수(*2)
액면가액
당분기말
전기말

보통주
2,000,000,000주
60,612,599주
5,000원
303,063
301,570

우선주(*1)
9,253,728주
5,000원
97,682
99,175

합계
2,000,000,000주
69,866,327주

400,745
400,745

(*1) 2008년 발행한 상환전환우선주의 이익소각으로 인하여 자본금은 발행주식의 액면총액과 상이합니다.(*2) 당분기 중 2종 상환전환우선주 298,507주가 보통주로 전환되었습니다.

(2) 당분기말 현재 우선주의 내역은 다음과 같습니다.

구분
1종 상환전환우선주
2종 상환전환우선주

발행일자
2022년 03월 30일

발행금액

5,025원

발행주식수

6,686,564주
2,567,164주

발행총액

33,599,984,100원
12,899,999,100원

약정배당율(발행금액대비)

발행일~6년: 연5.8% 6년 이후: 연7.8%
발행일~6년: 연4.8% 6년 이후: 연6.8%

상환권자

당사

상환기간
발행일로부터 6년이 되는 날의 다음날부터 20년이 되는 날까지의 기간

전환권
상환전환우선주 1주당 보통주 1주

전환청구기간
발행일로부터 6년 1개월이 되는 날의 다음날부터 8년이 되는 날까지
발행일로부터 1년이 되는 날의 다음날부터 6년이 되는 날까지

상기 상환전환우선주는 상환권을 당사가 보유하고 있으므로 자본으로 분류하였습니다.

20. 기타불입자본당분기말과 전기말 현재 기타불입자본의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

주식발행초과금
77,364
77,364

기타자본잉여금
7,706
7,706

자기주식처분이익
64
54

자기주식
(5,738)
(5,762)

기타자본조정(*)
1,184
1,138

계
80,580
80,500

(
*) 주식기준보상 중 주식결제형(자기주식교부) 지급을 위하여 기타자본조정으로 인식하였습니다.

21. 이익잉여금(1) 당분기말과 전기말 현재 이익잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

이익준비금(*)
19,144
18,199

대손준비금
7,748
3,539

미처분이익잉여금
258,741
157,707

합계
285,633
179,445

(
*) 상법상의 규정에 따라 납입자본의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10%이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금배당의 재원으로 사용될 수 없으며, 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될 수 있습니다.

(2) 당분기와 전분기 중 이익잉여금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

기초금액
179,445
229,290

보통주 배당금
(6,450)
(14,688)

우선주 배당금
(1,996)
(33,397)

상환전환우선주 상환
-
(50,129)

분기순이익
114,634
49,793

분기말금액
285,633
180,869

(3) 대손준비금대손준비금은 금융투자업규정 제3-8조에 따라 산출 및 공시되는 사항입니다. 당사는한국채택국제회계기준에 따라 적립한 충당금액이 금융감독원이 요구하는 최소 적립률에 따른 충당금 적립액에 미달하는 경우, 동 금액만큼을 대손준비금으로 적립하고 있습니다.

1) 당분기말과 전기말 현재 대손준비금 잔액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

대손준비금 적립액
7,748
3,539

대손준비금 적립 예정액
628
4,209

대손준비금 잔액(*)
8,376
7,748

(
*) 대손준비금 잔액은 대손준비금 기 적립액에 대손준비금 전입 예정액을 반영한 잔액입니다.

2) 대손준비금 적립액 및 대손준비금 반영 후 조정손익 등은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분

당분기

전분기

대손준비금 반영전 분기순이익

114,633,940,054
49,792,543,064

차감: 우선주배당금
(650,958,639)
(7,232,874)

대손준비금 반영전 보통주 순이익
113,982,981,415
49,785,310,190

대손준비금 전입액(*1)

(627,398,550)
(231,536,882)

대손준비금 반영후 조정이익(*2)

113,355,582,865
49,553,773,308

대손준비금 반영후 주당 조정이익

1,936
846

(
*1) 대손준비금 전입액은 당분기 및 전기 추가 적립 예정액입니다.(
*2) 대손준비금 반영후 조정이익은 한국채택국제회계기준에 의한 수치는 아니며, 법인세 효과 고려전의 대손준비금 전입액을 당기순이익에 반영하였을 경우를 가정하여산출된 정보입니다.

22. 수수료수익 및 수수료비용당분기와 전분기 중 수수료수익 및 수수료비용의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

수수료수익
수탁수수료
4,194
4,396

인수및주선수수료
3,658
3,685

집합투자증권취급수수료
810
733

자산관리수수료
140
192

금융자문수수료
1,355
13,933

주식대여수수료
-
62

채무보증관련 수수료
2,199
50,937

기타수수료수익
431
1,818

소계
12,787
75,756

수수료비용
매매수수료
503
823

투자상담수수료
57
53

기타수수료비용
1,130
1,085

소계
1,690
1,961

순수수료손익
11,097
73,795

23. 당기손익-공정가치측정금융상품평가및거래손익당분기와 전분기 중 당기손익-공정가치측정금융상품평가및거래손익은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

당기손익-공정가치측정금융상품평가및거래이익
당기손익-공정가치측정금융자산평가이익
38,865
2,352

당기손익-공정가치측정금융자산거래이익
180,274
45,555

매도유가증권평가이익
91
5,465

파생상품평가이익
36,598
38,551

파생상품거래이익
61,645
72,925

매도파생결합증권평가이익
1
72

소계
317,474
164,920

당기손익-공정가치측정금융상품평가및거래손실
당기손익-공정가치측정금융자산평가손실
41,466
34,354

당기손익-공정가치측정금융자산거래손실
128,371
44,671

매도유가증권평가손실
858
1,870

파생상품평가손실
48,337
38,737

파생상품거래손실
70,057
32,872

매도파생결합증권평가손실
186
658

매도파생결합증권거래손실
294
173

소계
289,569
153,335

당기손익-공정가치측정인식금융상품평가및거래순손익
27,905
11,585

24. 이자수익 및 이자비용당분기와 전분기 중 이자수익 및 이자비용의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

이자수익
현금및예치금
3,755
2,483

당기손익-공정가치측정금융자산
채권
16,339
8,722

기업어음증권
1,312
563

양도성예금증서
114
250

사모사채
3,428
704

기타대출채권
4,941
175

상각후원가측정금융자산
신용공여금
1,753
2,661

환매조건부매수
284
106

기타대출채권
2,893
2,644

기타
460
325

소계
35,279
18,633

이자비용
예수부채
투자자예탁금 이용료
1,196
473

차입부채
차입금
3,675
1,962

콜머니
653
296

발행어음
4,671
1,495

발행전자단기사채
1,799
95

환매조건부채권매도(대기관)
12,676
3,443

환매조건부채권매도(대고객)
2,857
1,394

사채
1,283
1,279

기타
리스부채이자비용
272
247

기타이자비용
358
125

소계
29,440
10,809

순이자손익
5,839
7,824

25. 배당금수익

당분기와 전분기 중 배당금수익 및 분배금수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

당기손익-공정가치측정금융자산배당금수익
299
482

종속및관계기업투자배당금수익
7,800
22,439

분배금수익
-
32

합계
8,099
22,953

26. 상각후원가측정금융상품관련손익

당분기와 전분기 중 상각후원가측정금융상품관련손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

상각후원가측정금융상품관련이익
대손충당금환입
-
1,434

상각후원가측정금융상품관련손실
대손상각비
693
-

상각후원가측정금융상품관련순손익
(693)
1,434

27. 기타영업손익

당분기와 전분기 중 기타영업손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

기타영업수익
미사용약정충당부채환입액
-
3

복구충당부채환입액
120
-

외환차익
16,313
1,898

외환환산이익
8,896
34

기타
372
117

소계
25,701
2,052

기타영업비용
복구충당부채전입액
-
11

금융보증충당부채전입액
2,962
1,666

외환차손
8,863
5,514

외화환산손실
22,932
3,206

기타
72
23

소계
34,829
10,420

기타영업손익
(9,128)
(8,368)

28. 판매비와관리비당분기와 전분기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

급여(*)
20,923
36,846

퇴직급여
1,048
1,090

복리후생비
1,943
2,829

전산운용비
2,408
2,177

임차료
668
657

지급수수료
2,821
1,453

접대비
1,232
2,024

광고선전비
549
1,138

감가상각비
1,165
1,152

연수비
7
21

무형자산상각비
232
213

세금과공과금
2,476
889

업무위탁수수료
88
110

회의비
32
35

인쇄비
42
53

여비교통비
132
201

차량유지비
82
148

소모품비
42
337

보험료
160
214

행사비
123
199

기타
310
290

합계
36,483
52,076

(
*) 당분기 급여에는 성과보상체계 모범규준을 적용하여 인식하는 주식기준보상비용543백만원(전분기: 229백만원)이 포함되어 있습니다(주석 32참조).

29. 영업외손익당분기와 전분기 중 영업외수익 및 영업외비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

종속기업투자 및 관계기업투자 관련 손익
종속기업투자처분이익
144,029
1,488

종속기업투자처분손실
-
(1,138)

관계기업투자처분손실
(258)
-

종속기업투자손상차손환입
-
2,906

소계
143,771
3,256

기타영업외수익
기타영업외수익
2
-

기타영업외비용
유형자산처분손실
292
-

무형자산처분손실
1
-

기부금
11
16

소계
304
16

영업외손익
143,469
3,240

30. 법인세비용(1) 당분기와 전분기 중 법인세비용의 주요 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

내역
당분기
전분기

당기법인세비용:

법인세 부담액
36,452
17,003

과거기간의 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정액
-
-

이연법인세비용:

일시적차이의 발생 및 소멸로 인한 금액
(980)
(6,408)

자본에 직접 반영된 법인세:

당기손익-공정가치지정금융부채신용위험변동손익
-
-

법인세비용
35,472
10,595

(2) 당분기와 전분기 중 회계이익과 법인세비용의 관계는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

법인세비용차감전순이익
150,106
60,388

적용세율에 따른 법인세비용(*)
34,432
14,499

조정사항:

비과세수익으로 인한 효과
(828)
(2,333)

비공제비용으로 인한 효과
277
469

과거에 인식하지 못한 일시적 차이 등의 당기 인식으로 인한 효과
313
(2,508)

미환류소득에대한 법인세효과
1,113
-

연결납세 등 으로인한 법인세 효과
-
-

기타
165
468

소계
1,040
(3,904)

당기손익으로 인식된 법인세비용
35,472
10,595

유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익)
23.63%
17.54%

(
*) 당분기의 과세소득에 적용된 세율은 2억원이하 9.9%, 2억원초과 200억원이하 20.9% 및 200억원초과 3,000억원이하 23.1%입니다.(
*) 전분기의 과세소득에 적용된 세율은 2억원이하 11%, 2억원초과 200억원이하 22% 및 200억원초과 3,000억원이하 24.2%입니다.

31. 주당이익(1) 기본주당이익

① 기본주당이익은 보통주 1주에 대한 손익을 계산한 것으로 그 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 주, 원)

구분
당분기
전분기

분기순이익
114,633,940,054
49,792,543,064

차감 : 우선주배당금
(650,958,639)
(7,232,874)

보통주 순이익
113,982,981,415
49,785,310,190

가중평균 유통보통주식수
58,572,803 주
58,557,796주

기본주당이익
1,946
850

② 당분기와 전분기의 가중평균유통보통주식수 산정 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주)

구분
당분기
전분기

분기말 현재 보통주 유통발행주식수
60,612,599
60,314,092

분기말 현재 보통주 자기주식수
1,741,289
1,748,746

분기말 현재 유통보통주식수
58,871,310
58,565,346

가중평균 유통보통주식수
58,572,803
58,557,796

(2) 희석주당이익희석주당이익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다. 당분기말 및 전기말 현재 당사가 보유하고 있는 희석성 잠재적보통주로는 상환전환우선주 및 주식매수선택권이 있습니다.

(단위: 주, 원)

구분
당분기
전분기

희석주당이익에 계산에 사용된 이익
114,633,940,054
49,792,543,064

기본주당이익 계산에 사용된 이익
113,982,981,415
49,785,310,190

상환전환우선주 전환 가정
650,958,639
7,232,874

희석주당이익 산출에 사용된 가중평균유통보통주식수
68,416,835
58,977,530

기본주당이익 산출에 사용된 가중평균유통보통주식수
58,572,803
58,557,796

상환전환우선주 전환 가정
9,552,235
106,136

주식매수선택권의 전환 가정
291,797
313,598

희석주당이익
1,676
844

32. 특수관계자와의 거래

(1) 당분기말 현재 당사의 특수관계자 현황은 다음과 같습니다.

구분
특수관계자의 명칭

종속기업
다올자산운용㈜, ㈜다올저축은행, 케이티비프라이빗에쿼티㈜, 다올신용정보㈜, 다올프라이빗에쿼티㈜, Daol (Thailand) PCL, Daol Securities (Thailand) PCL, Daol REIT Management (Thailand) Co., Ltd., Daol Investment Management Co., Ltd., Daol Lend (Thailand) Co., Ltd., Daol Digital Partner Co., Ltd., Daol New York, LLC , 다올KTB글로벌EMP증권자투자신탁, 다올KTB G 시너지 전문투자형사모투자신탁제1호, 다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_자펀드, 다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_모펀드, 다올KTB전단채증권투자신탁, 다올KTB글로벌구독경제EMP증권자투자신탁, 다올KTB넥스트원안성물류센터일반사모부동산투자신탁제1호 제1종, 에스엠영등포제일차㈜, 케이티비비전제오차㈜, 케이티비파이어레드제오차㈜, 이케이디제이차㈜, 뉴테란월문㈜, 인베스토리제이차㈜, 케이티비파이어레드제육차㈜, 디엠수원크레도㈜, 제이온파주㈜, 뉴테란대전㈜, 케이티비파이어레드제팔차㈜, 케이티비씨씨제일차㈜, 1000 HARBOR BOULEVARD INVESTOR REIT LLC,, 1000 harbor JV LLC, 1000 harbor Owner LLC, BNK US밸류일반사모부동산투자신탁3호, 케이엔아산제일차㈜, 부금일물류퍼스트㈜, 부금일물류세컨드㈜, 푸른다올제일차㈜,뉴테란대전제이차㈜, 케이티비타이거제일차㈜, 케이비이천로지스틱스 제5호, 제이온베이직㈜, 제이온월곶㈜, 인베스토리제칠차㈜, 케이티비타이거제이차㈜, 다올라이트블루제오차㈜, 가드디엘제사차㈜, 디에이지축제일차㈜, 인베스토리제십차㈜, 다올파운트1등TDF2040증권투자신탁, 케이동천제일차㈜

관계기업
아시아클린에너지사모투자전문회사, 차이나플래티넘사모투자전문회사, Brightstorm, Inc., ㈜디지털타임스, 케이티비뉴레이크의료글로벌진출사모투자전문회사, 코리아그로우쓰오퍼튜니티제1호사모투자합자회사, 케이티비2020르네상스사모투자합자회사, 케이티비2021아틀라스 사모투자합자회사, 다올프라이빗에쿼티슈피리어제일호 사모투자합자회사

기타특수관계자
㈜다올자산개발

(2) 당사와 특수관계자 사이의 거래 내역은 다음과 같습니다.

① 당분기

(단위: 백만원)

구분
회사의 명칭
거래내역
수익
비용
증자(감자)

종속기업
다올인베스트먼트㈜
배당금수익
7,800
-
-

㈜다올저축은행
이자비용
-
2
-

기타비용
-
6
-

Daol Securities (Thailand) PCL
이자수익
44
-
-

인베스토리제이차㈜
수수료수익
37
-
-

케이티비파이어레드제육차㈜
전단채평가손실
-
36
-

제이온파주㈜
전단채평가손실
-
143
-

뉴테란대전㈜
전단채평가손실
-
4,949
-

케이티비파이어레드제팔차㈜
사모사채평가손실
-
1
-

케이티비비전제오차㈜
전단채평가손실
-
117
-

카이로스제십차㈜
전단채평가손실
-
3,500
-

이케이디제이차㈜
사모사채평가손실
-
873
-

뉴테란월문㈜
전단채평가손실
-
56
-

인베스토리제이차㈜
전단채평가손실
-
1,746
-

케이엔아산제일차㈜
전단채평가손실
-
56
-

부금일물류퍼스트㈜
전단채평가손실
-
808
-

사모사채평가손실
-
10
-

부금일물류세컨드㈜
전단채평가손실
-
808
-

사모사채평가손실
-
10
-

푸른다올제일차㈜
전단채평가손실
-
185
-

뉴테란대전제이차㈜
전단채평가손실
-
6,374
-

제이온베이직㈜
전단채평가손실
-
7,200
-

제이온월곶㈜
전단채평가손실
-
4,950
-

기네스제일차㈜
전단채평가손실
-
4
-

케이티비타이거제이차㈜
전단채평가손실
-
2,625
-

다올라이트블루제오차㈜
전단채평가손실
-
493
-

가드디엘제사차㈜
전단채평가손실
-
320
-

디에이지축제일차㈜
전단채평가손실
-
7
-

관계기업
엘디(LD) 신기술사업투자조합 4호
출자금회수
-
-
(1,070)

합계
7,881
35,279
(1,070)

② 전분기

(단위: 백만원)

구분
회사의 명칭
거래내역
수익
비용
증자(감자)

종속기업
다올자산운용㈜
기타수익
1
-
-

케이티비프라이빗에쿼티㈜
기타수익
6
-
-

다올인베스트먼트㈜
기타수익
5
-
-

배당금수익
7,800
-
-

Daol Securities (Thailand) PCL
수수료비용
-
1
-

케이엔아산제일차㈜
수수료수익
21
-
-

부금일물류퍼스트㈜
수수료수익
260
-
-

부금일물류세컨드㈜
수수료수익
260
-
-

푸른다올제일차㈜
수수료수익
46
-
-

케이엔평택제일차㈜
수수료수익
51
-
-

뉴테란대전제이차㈜
수수료수익
44
-
-

케이티비타이거제일차㈜
수수료수익
50
-
-

카이로스제십오차㈜
수수료수익
55
-
-

케이티비남포제일차㈜
수수료수익
102
-
-

뉴스테이트제일차㈜
수수료수익
76
-
-

케이티비파이어레드제육차㈜
수수료수익
130
-
-

디엠수원크레도㈜
수수료수익
92
-
-

글로벌랜드마크제일차㈜
수수료수익
746
-
-

제이온파주㈜
수수료수익
52
-
-

케이티비파이어레드제구차㈜
수수료수익
120
-
-

뉴테란대전㈜
수수료수익
121
-
-

케이티비파이어레드제팔차㈜
수수료수익
91
-
-

케이티비씨씨제일차㈜
수수료수익
78
-
-

올더웨이제십차㈜
수수료수익
42
-
-

올더웨이제구차㈜
수수료수익
7
-
-

케이티비비전제오차㈜
수수료수익
45
-
-

뉴테란제팔차㈜
수수료수익
21
-
-

고덕평택제일차㈜
수수료수익
67
-
-

카이로스제십차㈜
수수료수익
43
-
-

케이티비파이어레드제오차㈜
수수료수익
66
-
-

이케이디제이차㈜
수수료수익
57
-
-

뉴테란월문㈜
수수료수익
93
-
-

인베스토리제이차㈜
수수료수익
1
-
-

에스엠영등포제일차㈜
수수료수익
80
-
-

제이케이평택제일차㈜
수수료수익
179
-
-

(주)다올저축은행
배당금수익
12,049
-
-

프렌드 신기술사업투자조합 46호
배당금수익
258
-
-

다올KTB G 시너지 전문투자형사모투자신탁 제1호
출자금출자
-
-
2,000

다올KTB 글로벌테마AI셀렉션증권투자신탁
출자금출자
-
-
2,000

KAI-AH 디지털콘텐츠 1호
출자금출자
-
-
500

관계기업
케이티비2020르네상스사모투자합자회사
배당금수익
2,331
-
-

출자금출자
-
-
7,497

아시아클린에너지사모투자전문회사
출자금출자
-
-
77

차이나플래티넘사모투자전문회사
출자금출자
-
-
2,103

엘디(LD) 신기술사업투자조합 4호
출자금출자
-
-
1,070

케이티비2021아틀라스사모투자합자회사
출자금출자
-
-
675

합계
25,546
1
15,922

(3) 당분기말과 전기말 현재 특수관계자와의 채권ㆍ채무잔액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
회사의 명칭
계정과목
당분기말
전기말

채권(*2)
채무
채권(*2)
채무

종속기업
다올자산운용㈜
기타미수금
1,314
-
1,316
-

케이티비프라이빗에쿼티㈜
기타미수금
-
-
-
434

기타미지급금
-
11
-
-

다올신용정보㈜
기타미수금
-
-
1
-

기타미지급금
-
3
-
2

다올프라이빗에쿼티㈜
기타미수금
-
-
1
-

㈜다올저축은행
기타미수금
-
-
17
74

리스부채
-
66
-
-

다올인베스트먼트㈜(*1)
기타미수금
-
-
6
-

Daol Securities (Thailand) PCL
기타미수금
44
-
-
-

부금일물류퍼스트㈜
전자단기사채
-
-
6,792
-

사모사채
-
-
80
-

부금일물류세컨드㈜
전자단기사채
-
-
6,792
-

사모사채
-
-
80
-

케이앤아산제일차(주)
전자단기사채
-
-
2,943
-

푸른다올제일차㈜
전자단기사채
-
-
9,815
-

뉴테란대전제이차㈜
전자단기사채
-
-
2,125
-

제이온베이직㈜
전자단기사채
-
-
800
-

제이온월곶㈜
전자단기사채
-
-
550
-

기네스제일차㈜(*1)
전자단기사채
-
-
695
-

케이티비타이거제이차㈜
전자단기사채
-
-
875
-

다올라이트블루제오차㈜
전자단기사채
-
-
9,507
-

가드디엘제사차㈜
전자단기사채
-
-
780
-

디에이지축제일차㈜
전자단기사채
-
-
11,993
-

케이티비파이어레드제육차㈜
전자단기사채
-
-
9,964
-

디엠수원크레도㈜
선수수익
-
-
-
88

제이온파주㈜
전자단기사채
-
-
3,857
-

뉴테란대전㈜
전자단기사채
-
-
1,650
-

케이티비파이어레드제팔차㈜
전자단기사채
-
-
35
-

이케이디제이차㈜
전자단기사채
-
-
2,127
-

뉴테란월문㈜
전자단기사채
-
-
4,944
-

인베스토리제이차㈜
전자단기사채
-
-
4,254
-

케이티비비전제오차㈜
전자단기사채
-
-
3,683
-

금융보증부채
-
-
-
88

합계
1,358
80
85,682
686

(*1) 당분기 중 특수관계자에서 제외되었습니다.

(*2) 특수관계자 채권에 대해 당분기말과 전기말 현재 설정한 대손충당금은 없습니다.

(4) 전기 중 당사는 종속회사인 (주)다올저축은행이 보유한 골프회원권을 부대비용을포함하여 2,303백만원에 취득하였습니다.

(5) 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 자금거래내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

대여
회수
대여
회수

Daol Securities (Thailand) PCL
15,082
-
-
-

합계
15,082
-
-
-

(6) 당분기와 전분기 중 주요경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

급여(*)
1,485
968

퇴직급여
179
179

합계
1,664
1,147

(
*) 급여에는 성과보상체계 모범규준을 적용하여 인식하는 주식기준보상 미지급비용543백만원이 포함되어 있습니다.

33. 주식기준보상(1) 당사는 금융투자회사 성과보상체계 모범규준을 적용하여 경영성과급의 60%는 즉시 지급하고 40%는 3년간 이연하여 자기주식 또는 주가상당액을 현금으로 지급하는 경영성과급 지급방식을 시행하고 있습니다.(2) 당분기말 현재 당사가 부여하고 있는 주식기준보상의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원,주)

구분
2020년 부여분
2021년 부여분

유형
주식결제형
현금결제형
주식결제형
현금결제형

(자기주식 교부)
(현금지급)
(자기주식 교부)
(현금지급)

부여기준일
2020-12-31
2020-12-31
2021-12-31
2021-12-31

부여기간 (약정용역제공기간)
2021년 ~ 2023년
2021년 ~ 2023년
2022년 ~ 2024년
2022년 ~ 2024년

결산일 기준 추정 가득수량

117,885

117,885

173,912

173,912

총보상원가
849
917
984
823

기인식 주식보상비용
769
743
645
534

당기에 인식한 주식보상비용
20
174
60
289

미인식 주식보상비용
60
-
279
-

(3) 당사의 주식결제형 주식기준보상비용은 부여일 기준 가중평균 종가, 현금결제형 주식기준보상비용은 매 보고기간말 기준 종가를 기초로 도출하였습니다.

34. 우발부채 및 주요 약정사항

(1) 당분기말과 전기말 현재 당사가 금융기관과 체결한 약정은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

약정사항
금융기관
당분기말
전기말

운영자금대출 등
한국증권금융㈜
630,000
630,000

할인어음
한국증권금융㈜
100,000
100,000

일중대출(반일물)
한국증권금융㈜
200,000
200,000

일중대출(반일물)
㈜우리은행
10,000
10,000

일중대출(한도대)
㈜신한은행
5,000
5,000

㈜수협은행
15,000
15,000

㈜농협은행
100,000
100,000

차액결제대행(순이체한도)
㈜신한은행
8,000
8,000

당좌차월
㈜농협은행
5,000
5,000

합계
1,073,000
1,073,000

(2) 당분기말 현재 당사의 계류 중인 중요한 소송사건은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

원고
피고
소송의 내용
소송금액
진행사항

효성중공업 주식회사
당사 외 2개사
원고는 당사의 임무 위배 행위로 인하여 손해를 입었다며 약 2,778억원 중 일부 청구로 120억원의 배상을 청구함
12,000
3심 진행중

원고는 피고들에 대하여 일부청구인 위 전소의 잔부 중 일부인 청구취지 기재 원금 및 지연손해금의 지급을 구하기 위하여 소를 제기함
140,000
1심 진행중

베스트 레드 유한회사 외 5개사

당사 외 2개사

원고들의 업무수탁자 및 자산관리자인 당사가 그 의무를 해태하여원고들에게 손해를 입혔음을 이유로 손해배상을 청구함
11,200
3심 진행중(*)

(
*) 당사는 2021년 2월 17일자 1심 판결에서 전부 승소하였으며, 원고들은 이에 불복하여 2021년 3월 3일자 항소를 제기하였습니다. 2023년 2월 15일자 2심 판결에서재판부는 원고들의 항소에 대하여 모두 기각하였으며, 2023년 3월 7일자 원고는 상고장을 제출하였습니다.이외 계류중인 소송사건과 관련하여 최종 재판결과는 예측할 수 없습니다. 따라서, 이러한 소송사건의 불확실성은 당분기말 현재 당사의 재무제표에 반영되어 있지 아니합니다.

35. 지급보증당분기말과 전기말 현재 당사가 타인으로부터 제공받거나, 타인에게 제공하고 있는 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.(1) 타인에게 제공받고 있는 지급보증 등의 내역

(단위: 백만원)

제공하는자
보증금액
보증내용

당분기말
전기말

서울보증보험
2,629
-
법원공탁관련 보증

서울보증보험
2,305
2,305
인허가

서울보증보험
30
30
이행지급

(2) 타인에게 제공하고 있는 지급보증 등의 내역

(단위: 백만원)

제공받는자
보증금액
보증내용

당분기말(*)
전기말

케이티비씨씨제일차 외
181,100
123,100
사모사채인수확약

케이티비비전제이차 외
139,700
118,800
대출채권매입확약

그레이문제일차㈜
13,500
13,500
수익증권인수확약

합계
334,300
255,400

(
*) 당사는 당분기말 현재 타인에게 제공하고 있는 지급보증금액 334,300백만원 외에 상각후원가측정 금융상품 직접 보유를 통해 제공하고 있는 지급보증금액 4,500백만원, 당기손익-공정가치측정 금융상품 중 전자단기사채 및 사모사채 보유를 통해제공하고 있는 지급보증금액이 315,948백만원이 있습니다.

36. 현금흐름표

요약분기현금흐름표상의 현금및현금성자산은 요약분기재무상태표상의 현금및현금성자산과 일치하며, 구성 내역은 주석 4에서 설명하고 있습니다.

당사는 요약분기현금흐름표상의 영업활동으로 인한 현금흐름을 간접법으로 작성하였으며, 당분기와 전분기의 요약분기현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금 투자활동거래와 비현금 재무활동거래는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당분기
전분기

리스부채의 증가
89
43

미지급배당금의 인식
8,446
48,085

대손준비금의 적립
4,210
104

37. 금융상품 위험공시 당사는 금융상품의 과도한 위험을 제거하고 적정수준의 위험을 관리하여 위험 대비 수익을 극대화하는 전략을 취하고 있습니다. 영업활동을 영위하는 과정에서 시장위험, 신용위험, 운영위험, 유동성위험 등 다양한 위험에 노출되어 있습니다. 따라서, 이러한 위험을 관리하기 위해 당사가 감내할 수 있는 위험 수준과 범위를 결정하고 위험의 원천과 규모를 파악하여 위험을 수용, 회피 또는 경감 등의 의사결정, 통제 및감시, 보고 등의 통합적인 리스크관리 수행을 위한 시스템(ERMS)을 운용하고 있습니다.중간재무제표는 연차재무제표에서 요구되는 모든 재무위험관리와 공시사항을 포함하지 않으므로 2022년 12월 31일의 연차재무제표를 참고하시기 바랍니다.당사의 위험관리부서 및 기타 위험관리정책은 전기말 이후 중요한 변동사항이 없습니다.

38. 금융상품 공정가치 서열체계

(1) 다음 표는 최초 인식후 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치가 시장에서 관측가능한 정도에 따라 수준 1에서 수준 3으로 분류하여 분석한 것입니다.

① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

당기손익-공정가치측정금융자산
지분상품
8,186
-
17,050
25,236

채무상품
348,559
1,901,293
287,226
2,537,078

파생상품자산
-
94,137
30,494
124,631

소계
356,745
1,995,430
334,770
2,686,945

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
지분상품
-
-
5,300
5,300

금융자산합계
356,745
1,995,430
340,070
2,692,245

당기손익-공정가치측정금융부채
매도유가증권
187,304
-
-
187,304

파생상품부채
-
63,720
25,018
88,738

소계
187,304
63,720
25,018
276,042

당기손익-공정가치지정금융부채
매도파생결합증권
-
3,998
10,652
14,650

금융부채합계
187,304
67,718
35,670
290,692

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

당기손익-공정가치측정금융자산
지분상품
5,241
-
15,175
20,416

채무상품
456,658
1,605,069
377,254
2,438,981

파생상품자산
-
113,760
30,780
144,540

소계
461,899
1,718,829
423,209
2,603,937

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
지분상품
-
-
5,300
5,300

금융자산합계
461,899
1,718,829
428,509
2,609,237

당기손익-공정가치측정금융부채
매도유가증권
244,997
-
-
244,997

파생상품부채
-
85,078
25,308
110,386

소계
244,997
85,078
25,308
355,383

당기손익-공정가치지정금융부채
매도파생결합증권
-
48,254
25,270
73,524

금융부채합계
244,997
133,332
50,578
428,907

(2) 당분기말과 전기말 현재 수준 2 공정가치측정에 사용된 가치평가기법 및 투입변수는 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 백만원)

계정과목
공정가치
구분
가치평가기법
투입변수

당기손익-공정가치측정금융자산
1,749,721
특수채, 회사채, 기업어음증권 등 채무증권
현금흐름할인 모형
할인율 등

151,572
집합투자증권, 고객예탁금별도예치금(신탁) 등
순자산가치평가법
-

94,137
신용스왑, 총수익스왑, 통화선도, 통화스왑,이자율선도
현금흐름할인 모형
할인율, 환율, 부도율, 회수율 등

금융자산합계
1,995,430

당기손익-공정가치측정금융부채
63,720
이자율스왑, 신용스왑, 총수익스왑,통화선도, 이자율선도
현금흐름할인 모형
할인율, 환율, 부도율, 회수율 등

당기손익-공정가치지정금융부채
3,998
매도파생결합증권
현금흐름할인 모형 옵션모형
변동성 등

금융부채합계
67,718

② 전기말

(단위: 백만원)

계정과목
공정가치
구분
가치평가기법
투입변수

당기손익-공정가치측정금융자산
1,491,315
특수채, 회사채, 기업어음증권 등 채무증권
현금흐름할인 모형
할인율 등

113,754
집합투자증권, 고객예탁금별도예치금(신탁) 등
순자산가치평가법
-

113,760
신용스왑, 총수익스왑, 통화선도, 통화스왑,이자율선도
현금흐름할인 모형
할인율, 환율, 부도율, 회수율 등

금융자산합계
1,718,829

당기손익-공정가치측정금융부채
85,078
이자율스왑, 신용스왑, 총수익스왑,통화선도, 이자율선도
현금흐름할인 모형
할인율, 환율, 부도율, 회수율 등

당기손익-공정가치지정금융부채
48,254
매도파생결합증권
현금흐름할인 모형 옵션모형
변동성 등

금융부채합계
133,332

(3) 당분기말과 전기말 현재 수준 3 공정가치측정에 사용된 가치평가기법, 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수 및 관측가능하지 않은 투입변수와 공정가치측정치간의 연관성은 다음과 같습니다.

① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
공정가치
가치평가기법
유의적인 관측가능하지 않은 투입변수
관측가능하지 않은 투입변수와공정가치측정치 간의 연관성

당기손익-공정가치측정금융자산

비상장주식
17,050
현금흐름할인모형, 유사기업비교법,이익접근법
영구성장률
영구성장률 증가 시 공정가치 증가

할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

전환사채 등

259,348
이항모형, LSMC 시뮬레이션 등
변동성할인율
변동성 증가 시 공정가치 증가할인율 감소 시 공정가치 증가

출자금 등
12,772
순자산가치평가법(*)
-
-

집합투자증권
15,106
순자산가치평가법(*)
-
-

파생상품자산
30,494
Gaussian 1 Factor 모형
준거자산 간 상관계수
상관계수 상승에 따라 공정가치 상승일부 반대 유형의 경우 역의 방향을 보임

현금흐름할인모형
수익률
기초자산 수익률 감소시 공정가치 증가

이항모형
변동성
변동성 증가 시 콜옵션 공정가치 증가

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
출자금
5,300
순자산가치평가법(*)
-
-

금융자산합계
340,070

당기손익-공정가치측정금융부채
파생상품부채
25,018
Gaussian 1 Factor 모형
준거자산 간 상관계수
상관계수 상승에 따라 공정가치 상승일부 반대 유형의 경우 역의 방향을 보임

현금흐름할인모형
수익률
기초자산 수익률 감소시 공정가치 증가

이항모형
변동성
변동성 증가 시 풋옵션 공정가치 증가

당기손익-공정가치지정금융부채

매도파생결합증권
10,652
Hull-White 1 Factor
변동성
변동성 상승에 따라 공정가지 변동 증가

Black Scholes Closed Form

금융부채합계
35,670

(
*) 순자산가치평가법으로 공정가치를 측정한 경우, 투입변수의 변동이 당기손익 및 기타포괄손익에 미치는 영향에 대한 분석을 생략하였습니다.

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
공정가치
가치평가기법
유의적인 관측가능하지 않은 투입변수
관측가능하지 않은 투입변수와공정가치측정치 간의 연관성

당기손익-공정가치측정금융자산

비상장주식
15,175
현금흐름할인모형, 유사기업비교법,이익접근법
영구성장률
영구성장률 증가 시 공정가치 증가

할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

전환사채 등

350,388
이항모형, LSMC 시뮬레이션 등
변동성할인율
변동성 증가 시 공정가치 증가할인율 감소 시 공정가치 증가

출자금 등
12,773
순자산가치평가법(*)
-
-

집합투자증권
14,093
순자산가치평가법(*)
-
-

파생상품자산
30,780
Gaussian 1 Factor 모형
준거자산 간 상관계수
상관계수 상승에 따라 공정가치 상승일부 반대 유형의 경우 역의 방향을 보임

현금흐름할인모형
수익률
기초자산 수익률 감소시 공정가치 증가

이항모형
변동성
변동성 증가 시 콜옵션 공정가치 증가

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
출자금
5,300
순자산가치평가법(*)
-
-

금융자산합계
428,509

당기손익-공정가치측정금융부채
파생상품부채
25,308
Gaussian 1 Factor 모형
준거자산 간 상관계수
상관계수 상승에 따라 공정가치 상승일부 반대 유형의 경우 역의 방향을 보임

현금흐름할인모형
수익률
기초자산 수익률 감소시 공정가치 증가

이항모형
변동성
변동성 증가 시 풋옵션 공정가치 증가

당기손익-공정가치지정금융부채

매도파생결합증권
25,270
Hull-White 1 Factor
변동성
변동성 상승에 따라 공정가지 변동 증가

Black Scholes Closed Form

금융부채합계
50,578

(
*) 순자산가치평가법으로 공정가치를 측정한 경우, 투입변수의 변동이 당기손익 및 기타포괄손익에 미치는 영향에 대한 분석을 생략하였습니다.

(4) 당분기와 전분기 중 수준 3으로 분류된 공시 금융상품의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다. ① 당분기

(단위: 백만원)

구분
기초
취득
처분
당기손익
기타포괄손익
손상
수준3에서/수준3으로 이동
기말

당기손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
15,176
1,879
(5)
-
-
-
-
17,050

전자단기사채
288,528
218,948
(288,528)
(29,118)
-
-
-
189,830

전환사채 등
61,860
71,933
(38,433)
(25,842)
-
-
-
69,518

출자금 등
12,773
-
(1)
-
-
-
-
12,772

집합투자증권
14,093
1,700
-
(687)
-
-
-
15,106

파생상품자산
30,780
-
(184)
(102)
-
-
-
30,494

소계
423,210
294,460
(327,151)
(55,749)
-
-
-
334,770

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
출자금
5,300
-
-
-
-
-
-
5,300

금융자산 합계
428,510
294,460
(327,151)
(55,749)
-
-
-
340,070

당기손익-공정가치측정금융부채
파생상품부채
25,308
-
(184)
(106)
-
-
-
25,018

당기손익-공정가치지정금융부채
매도파생결합증권
25,270
46,732
(61,456)
106
-
-
-
10,652

금융부채 합계
50,578
46,732
(61,640)
-
-
-
-
35,670

② 전분기

(단위: 백만원)

구분
기초
취득
처분
당기손익
기타포괄손익
손상
수준3에서/수준3으로 이동
기말

당기손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
13,961
985
(985)
-
-
-
-
13,961

전환사채 등
32,491
63,199
(16,587)
(13)
-
-
2,378
81,468

대출채권
1,389
-
(1,389)
-
-
-
-
-

출자금 등
8,275
3,000
(1,000)
-
-
-
-
10,275

집합투자증권
11,721
-
-
(155)
-
-
(2,378)
9,188

파생상품자산
26,569
-
-
2,124
-
-
-
28,693

소계
94,406
67,184
(19,961)
1,956
-
-
-
143,585

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
출자금
2,800
-
-
-
-
-
-
2,800

금융자산 합계
97,206
67,184
(19,961)
1,956
-
-
-
146,385

당기손익-공정가치측정금융부채
파생상품부채
21,981
-
-
2,036
-
-
-
24,017

당기손익-공정가치지정금융부채
매도파생결합증권
23,190
41,577
(20,169)
186
-
-
-
44,784

금융부채 합계
45,171
41,577
(20,169)
2,222
-
-
-
68,801

(5) 당분기말과 전기말 현재 상각후원가로 측정되는 자산과 부채 중 공정가치를 공시하는 자산과 부채의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

현금및현금성자산(*1)
337,442
-
-
337,442

상각후원가측정-금융자산(*1)
예치금
-
123,777
-
123,777

대출채권
-
-
426,854
426,854

미수금
-
-
479,601
479,601

미수수익
-
-
12,623
12,623

보증금
-
-
16,855
16,855

소계
-
123,777
935,933
1,059,710

금융자산합계
337,442
123,777
935,933
1,397,152

상각후원가측정-금융부채(*2)
예수부채
-
153,801
-
153,801

차입부채
-
-
2,751,079
2,751,079

기타금융부채
-
-
475,367
475,367

소계
-
153,801
3,226,446
3,380,247

금융부채합계
-
153,801
3,226,446
3,380,247

(
*1) 상각후원가측정금융자산의 대출채권은 공정가치를 별도로 산출하였고, 나머지 항목은 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.(
*2) 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

현금및현금성자산(*1)
249,050
-
-
249,050

상각후원가측정-금융자산(*1)
예치금
-
138,092
-
138,092

대출채권
-
-
324,778
324,778

미수금
-
-
95,681
95,681

미수수익
-
-
8,553
8,553

보증금
-
-
16,855
16,855

소계
-
138,092
445,867
583,959

금융자산합계
249,050
138,092
445,867
833,009

상각후원가측정-금융부채(*2)
예수부채
-
128,303
-
128,303

차입부채
-
-
2,556,391
2,556,391

기타금융부채
-
-
141,823
141,823

소계
-
128,303
2,698,214
2,826,517

금융부채합계
-
128,303
2,698,214
2,826,517

(
*1) 상각후원가측정금융자산의 대출채권은 공정가치를 별도로 산출하였고, 나머지 항목은 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.(
*2) 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.

39. 금융자산의 제거당사는 환매조건부매도 및 유가증권 대여약정을 보유하고 있으며, 이러한 거래는 금융자산을 양도하였으나 제거조건을 충족하지 못하여 양도자산 전체를 요약분기재무상태표 상 계속하여 인식하고 있습니다. 환매조건부채권매도의 경우 확정가격으로 재매입하는 조건으로 매각하며, 대여유가증권의 경우 대여기간 만료시 해당 유가증권을 반환받게 되어 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하고 있습니다.40. 매각예정자산(1) 매각예정자산 개요당사는 그룹 포트폴리오 사업 재편 목적으로 2022년 11월 24일 이사회 결의에 따라,보유중인 다올신용정보㈜ 지분전량(870,000주)을 메이슨캐피탈㈜, ㈜리드캐피탈매니지먼트에 매각하기로 결정하였습니다. 이에 따라 당사는 전기말 현재 보유중이던 종속기업투자주식을 매각예정비유동자산으로 분류하였습니다.당사는 그룹포트폴리오 사업 재편 목적으로 2023년 1월 17일 다올인베스트먼트㈜ 지분 매각을 위한 양해각서를 ㈜우리금융지주와 체결하였습니다. 당사는 2023년 2월 27일 종속회사인 다올인베스트먼트(주) 지분 전량(52%)을 ㈜우리금융지주에 매각하는 주식매매계약을 체결하였으며, 당분기 중 해당 거래는 종결되었습니다.

(2) 당분기말과 전기말 현재 매각예정자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기말
전기말

매각예정자산:

종속기업투자자산
12,730
81,192

다올신용정보㈜의 주식은 기업회계기준서 제1105호에 따라 순공정가치인 12,730백만원으로 측정됐습니다. 당사는 매각대상주식의 계약체결 가격에 매각 부대원가를 차감한 금액을 기초로 순공정가치를 산정하였습니다. 당사는 매각예정자산에 대해 순공정가치와 장부금액 중 작은 금액으로 측정하였으며, 이에 따라 전기말 현재 635백만원을 손상차손으로 인식하였습니다. 동 금액은 공정가치 서열체계 상 수준1로 분류됩니다.

6. 배당에 관한 사항

가. 배당에 관한 정책당사는 2012년 사업연도 우선주에 대한 배당을 실시한 이후 2018년 사업연도까지 상법상 배당가능이익이 충분하지 않아 이익 배당 등의 권리를 제공할 수 없었습니다. 이후 재무구조 및 경영환경이 개선되어 배당가능재원이 확보됨에 따라 2020년, 2021년(2019년, 2020년 사업연도 해당분) 기존 우선주 원금상환 및 배당금 지급 뿐만 아니라 보통주에 대한 현금배당(액면가 기준 3%)도 2년 연속 실시 하였습니다.2023년(2022년 사업연도 해당분)은 전년대비 실적이 하락하였으나, 주주가치 제고를 위하여 보통주 1주당 150원의 현금배당을 실시하였습니다. 이는 최대주주와 특수관계인은 배당에서 제외한 차등배당이며, 회사 경영상황에 대한 경영진의 책임경영 의지에 따른 결정입니다. 당사는 배당을 통한 주주환원 정책은 기업의 사회적 책임이라는 기본 원칙을 가지고 있으며, 정관에 의거 이사회 및 주주총회의 결의로 배당을 실시하고 있습니다. 배당금 규모는 상법이 정한 배당가능재원 한도 내에서 회사의 경영실적, 자본적정성, 과거 배당규모 등을 종합적으로 고려하여 결정하고 있으며, 향후에도 주주가치 제고를 최우선으로 하여 적정수준의 배당을 지속해 나갈 계획입니다.회사의 정관은 배당에 관한 사항에 대하여 다음과 같이 정하고 있습니다.

제 11 조【동등배당】회사는 배당 기준일 현재 발행(전환된 경우를 포함한다)된 동종 주식에 대하여 발행일에 관계 없이 모두 동등하게 배당한다.

제 53 조【이익배당】① 이익의 배당은 금전, 주식 및 기타의 재산으로 할 수 있다.

② 이익의 배당을 주식으로 하는 경우 회사가 수종의 주식을 발행한 때에는 주주총회의 결의로 그와 다른 종류의 주식으로도 할 수 있다.

③ 회사는 이사회결의로 제1항의 배당을 받을 주주를 확정하기 위한 기준일을 정할 수 있으며, 기준일을 정한 경우 그 기준일의 2주 전에 이를 공고하여야 한다.

제 54 조【중간배당】① 회사는 이사회결의로 상법 제462조의3에 의한 중간배당을 할 수 있다.② 회사는 이사회결의로 제1항의 배당을 받을 주주를 확정하기 위한 기준일을 정할 수 있으며, 기준일을 정한 경우 그 기준일의 2주 전에 이를 공고하여야 한다.

제 55 조【배당금지급청구권의 소멸시효】① 배당금의 지급청구권은 5년간 이를 행사하지 아니하면 소멸시효가 완성한다.

② 제1항의 시효의 완성으로 인한 배당금은 회사에 귀속한다.

나. 최근 3사업연도 주요배당지표

구 분
주식의 종류
당기
전기
전전기

제44기 1분기
제43기
제42기

주당액면가액(원)
5,000
5,000
5,000

(연결)당기순이익(백만원)
39,701
61,653
161,943

(별도)당기순이익(백만원)
114,634
48,385
179,503

(연결)주당순이익(원)
667
1,019
2,669

현금배당금총액(백만원)
-
8,446
48,085

주식배당금총액(백만원)
-
-
-

(연결)현금배당성향(%)
-
13.7
29.7

현금배당수익률(%)
보통주
-
5.1
4.6

우선주
-
-
-

주식배당수익률(%)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주당 현금배당금(원)
보통주
-
150
250

우선주
-
209
6,612

주당 주식배당(주)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주1) 연결 당기순이익은 연결포괄손익계산서상 지배기업의 소유주지분에 귀속된 당기순이익을 기재하였습니다.주2) 제43기 배당내역- 보통주 1주당 배당금 150원(배당금 총액 금 6,450,184,650원(최대주주 및 특수관계인 및 자기주식분 제외))- 상환전환우선주 1종 1주당 배당금 220원(배당금 총액 금 1,473,612,450원)- 상환전환우선주 2종 1주당 배당금 182원(배당금 총액 금 522,660,702원)주3) 제42기 배당내역- 보통주 1주당 배당금 250원(배당금 총액 금 14,687,847,000원(자기주식분 제외))- 상환전환우선주1종 1주당 배당금 6,612원(배당금 총액 금 33,397,468,461원) (제42기 및 과거 8개년도 누적배당금 포함)주4) 당사의 우선주는 거래소에 상장되어있지 않는바, 현금배당수익률을 계산하지 않습니다.

다. 과거 배당 이력

(단위: 회, %)

연속 배당횟수
평균 배당수익률

분기(중간)배당
결산배당
최근 3년간
최근 5년간

-
4
5.0
4.3

7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항

7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적

[지분증권의 발행 등과 관련된 사항]

가. 지분증권의 발행 및 감소 현황

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 원, 주)

주식발행(감소)일자
발행(감소)형태
발행(감소)한 주식의 내용

종류
수량
주당액면가액
주당발행(감소)가액
비고

2022년 03월 25일
유상증자(제3자배정)
제1종 상환전환우선주
6,686,564
5,000
5,025
-

2022년 03월 25일
유상증자(제3자배정)
제2종 상환전환우선주
2,865,671
5,000
5,025
-

2023년 03월 31일
전환권행사
보통주
298,507
5,000
5,025
-

2023년 04월 21일
전환권행사
보통주
298,507
5,000
5,025
-

[채무증권의 발행 등과 관련된 사항]

나. 채무증권 발생실적

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 백만원, %)

발행회사
증권종류
발행방법
발행일자
권면(전자등록)총액
이자율
평가등급(평가기관)
만기일
상환여부
주관회사

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 02일
40,000
3.27
A2
2023년 01월 03일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 03일
40,000
3.27
A2
2023년 01월 04일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 04일
40,000
3.27
A2
2023년 01월 05일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 05일
40,000
3.27
A2
2023년 01월 06일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 06일
40,000
3.27
A2
2023년 01월 09일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 01월 06일
20,000
7.1
A2
2023년 02월 06일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 09일
40,000
3.27
A2
2023년 01월 10일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 10일
40,000
3.27
A2
2023년 01월 12일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 01월 10일
30,000
7.1
A2
2023년 02월 10일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 12일
40,000
3.3
A2
2023년 01월 13일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 13일
40,000
3.52
A2
2023년 01월 16일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 16일
40,000
3.52
A2
2023년 01월 17일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 01월 16일
2,000
7.55
A2
2023년 04월 14일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 17일
40,000
3.52
A2
2023년 01월 18일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 18일
40,000
3.52
A2
2023년 01월 19일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 01월 18일
10,000
7
A2
2023년 02월 20일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 19일
40,000
3.52
A2
2023년 01월 20일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 01월 19일
10,000
7.35
A2
2023년 03월 20일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 20일
50,000
3.55
A2
2023년 01월 25일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 25일
40,000
3.52
A2
2023년 01월 26일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 26일
40,000
3.52
A2
2023년 01월 27일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 01월 26일
10,000
6.5
A2
2023년 02월 16일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 27일
40,000
3.52
A2
2023년 01월 30일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 30일
40,000
3.52
A2
2023년 01월 31일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 01월 30일
5,000
6.5
A2
2023년 02월 20일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 01월 31일
50,000
3.52
A2
2023년 02월 01일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 01일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 02일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 03일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 06일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 02월 03일
6,000
7
A2
2023년 05월 03일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 02월 03일
2,000
6.85
A2
2023년 03월 03일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 06일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 07일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 02월 06일
20,000
6.85
A2
2023년 03월 06일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 07일
40,000
3.62
A2
2023년 02월 09일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 02월 07일
5,000
6.55
A2
2023년 03월 07일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 09일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 10일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 09일
10,000
6.88
A2
2023년 05월 09일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 09일
10,000
6.88
A2
2023년 05월 09일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 10일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 13일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 10일
80,000
6.54
A2
2023년 05월 10일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 02월 10일
30,000
6.6
A2
2023년 03월 31일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 13일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 14일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 14일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 15일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 15일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 16일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 02월 15일
10,000
6.2
A2
2023년 04월 14일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 16일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 17일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 02월 16일
10,000
5.9
A2
2023년 03월 09일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 17일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 20일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 20일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 21일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 02월 20일
20,000
6.85
A2
2023년 04월 20일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 02월 20일
5,000
5.9
A2
2023년 03월 13일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 21일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 22일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 22일
50,000
3.52
A2
2023년 02월 23일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 23일
50,000
3.52
A2
2023년 02월 24일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 24일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 27일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 27일
40,000
3.52
A2
2023년 02월 28일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 02월 28일
50,000
3.52
A2
2023년 03월 02일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 02일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 03일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 03월 02일
5,000
6.3
A2
2023년 06월 02일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 03일
50,000
3.52
A2
2023년 03월 06일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 06일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 07일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 03월 06일
6,000
6.3
A2
2023년 06월 01일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 03월 06일
30,000
6
A2
2023년 04월 06일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 07일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 09일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 03월 08일
3,000
6.25
A2
2023년 06월 08일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 09일
40,000
3.6
A2
2023년 03월 10일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 03월 09일
10,000
5.6
A2
2023년 03월 30일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 10일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 13일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 13일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 14일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 03월 13일
5,000
5.6
A2
2023년 03월 30일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 14일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 15일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 15일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 16일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 16일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 17일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 17일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 20일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 20일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 21일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 21일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 22일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 22일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 23일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 24일
20,000
3.52
A2
2023년 03월 27일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 24일
1,000
6.43
A2
2023년 09월 22일
미상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 03월 24일
3,000
6.13
A2
2023년 06월 23일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 27일
20,000
3.52
A2
2023년 03월 28일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 28일
20,000
3.52
A2
2023년 03월 29일
상환
-

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 03월 28일
3,000
5.9
A2
2023년 06월 28일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 29일
20,000
3.52
A2
2023년 03월 30일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 29일
10,000
7
A2
2024년 03월 27일
미상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 30일
40,000
3.52
A2
2023년 03월 31일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 03월 31일
70,000
3.65
A2
2023년 04월 03일
상환
-

다올투자증권
후순위사채
사모
2023년 03월 31일
20,000
8
A-
2029년 03월 30일
미상환
신영증권

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 03월 31일
10,000
5.5
A2
2023년 04월 28일
상환
-

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 03일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 04일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 04일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 06일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 06일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 07일
상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 04월 06일
30,000
5.8
A2
2023년 07월 06일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 07일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 10일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 10일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 11일
상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 04월 10일
10,000
5.3
A2
2023년 05월 02일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 11일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 12일
상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 04월 11일
5,000
5.3
A2
2023년 05월 03일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 12일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 13일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 13일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 14일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 14일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 17일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 17일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 18일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 18일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 19일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 19일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 20일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 20일
10,000
6.2
A2
2023년 10월 20일
미상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 04월 20일
20,000
5.8
A2
2023년 07월 20일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 21일
40,000
3.52
A2
2023년 04월 24일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 24일
40,000
3.57
A2
2023년 04월 25일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 25일
40,000
3.59
A2
2023년 04월 26일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 26일
40,000
3.55
A2
2023년 04월 27일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 27일
40,000
3.55
A2
2023년 04월 28일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 28일
80,000
3.62
A2
2023년 05월 02일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 28일
10,000
5.8
A2
2023년 07월 28일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 04월 28일
10,000
5.8
A2
2023년 07월 28일
미상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 04월 28일
20,000
5.5
A2
2023년 05월 30일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 02일
50,000
3.61
A2
2023년 05월 03일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 03일
50,000
3.63
A2
2023년 05월 04일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 04일
50,000
3.61
A2
2023년 05월 08일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 08일
50,000
3.68
A2
2023년 05월 09일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 09일
50,000
4.1
A2
2023년 05월 11일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 09일
10,000
5.8
A2
2023년 07월 28일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 09일
10,000
5.8
A2
2023년 07월 28일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 10일
80,000
6.28
A2
2023년 08월 10일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 11일
50,000
3.68
A2
2023년 05월 12일
상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 05월 11일
5,000
5.8
A2
2023년 08월 11일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 12일
50,000
3.65
A2
2023년 05월 15일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 15일
50,000
3.67
A2
2023년 05월 16일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 16일
50,000
3.72
A2
2023년 05월 17일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 16일
5,000
6.2
A2
2023년 11월 16일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 16일
5,000
6.2
A2
2023년 11월 16일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 17일
50,000
3.7
A2
2023년 05월 18일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 18일
50,000
3.75
A2
2023년 05월 19일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 19일
50,000
3.75
A2
2023년 05월 22일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 22일
50,000
3.7
A2
2023년 05월 23일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 23일
50,000
3.68
A2
2023년 05월 24일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 24일
50,000
3.68
A2
2023년 05월 25일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 25일
50,000
3.73
A2
2023년 05월 26일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 26일
50,000
3.67
A2
2023년 05월 30일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 30일
50,000
3.61
A2
2023년 05월 31일
상환

다올투자증권
후순위사채
사모
2023년 05월 30일
5,000
8
A-
2029년 05월 30일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 30일
10,000
6.45
A2
2024년 05월 28일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 30일
10,000
6.45
A2
2024년 05월 28일
미상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 05월 30일
20,000
5.6
A2
2023년 06월 29일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 05월 31일
70,000
3.68
A2
2023년 06월 01일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 01일
50,000
3.61
A2
2023년 06월 02일
상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 06월 01일
6,000
5.9
A2
2023년 09월 01일
미상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 06월 01일
5,000
5.9
A2
2023년 08월 31일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 02일
50,000
3.61
A2
2023년 06월 05일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 05일
50,000
3.61
A2
2023년 06월 08일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 08일
50,000
3.68
A2
2023년 06월 09일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 09일
50,000
3.7
A2
2023년 06월 12일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 09일
10,000
5.9
A2
2023년 09월 08일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 12일
50,000
3.67
A2
2023년 06월 13일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 13일
50,000
3.63
A2
2023년 06월 14일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 14일
50,000
3.63
A2
2023년 06월 15일
상환

다올투자증권
일반사채
사모
2023년 06월 14일
20,000
6.9
A
2024년 06월 14일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 15일
50,000
3.67
A2
2023년 06월 16일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 16일
50,000
3.7
A2
2023년 06월 19일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 16일
10,000
5.9
A2
2023년 09월 15일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 16일
10,000
5.9
A2
2023년 09월 15일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 16일
10,000
5.9
A2
2023년 09월 15일
미상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 06월 16일
5,000
5.9
A2
2023년 09월 15일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 19일
50,000
3.7
A2
2023년 06월 20일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 20일
50,000
3.67
A2
2023년 06월 21일
상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 06월 20일
10,000
5.73
A2
2023년 08월 18일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 21일
50,000
3.69
A2
2023년 06월 22일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 22일
50,000
3.66
A2
2023년 06월 23일
상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 06월 22일
1,000
5.9
A2
2023년 09월 22일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 23일
50,000
3.7
A2
2023년 06월 26일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 23일
10,000
5.9
A2
2023년 09월 22일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 26일
50,000
3.68
A2
2023년 06월 27일
상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 06월 26일
3,000
5.9
A2
2023년 09월 25일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 27일
50,000
3.61
A2
2023년 06월 28일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 28일
50,000
3.61
A2
2023년 06월 29일
상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 06월 28일
50,000
4.7
A2
2023년 07월 07일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 29일
50,000
3.61
A2
2023년 06월 30일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 06월 30일
60,000
3.95
A2
2023년 07월 03일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 07월 03일
50,000
3.61
A2
2023년 07월 04일
상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 07월 03일
5,000
5.9
A2
2023년 10월 02일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 07월 04일
50,000
3.61
A2
2023년 07월 06일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 07월 06일
50,000
3.61
A2
2023년 07월 07일
상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 07월 06일
30,000
5.5
A2
2023년 08월 07일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 07월 07일
50,000
3.67
A2
2023년 07월 10일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 07월 10일
50,000
3.68
A2
2023년 07월 11일
상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 07월 11일
50,000
3.66
A2
2023년 07월 12일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 07월 11일
10,000
5.9
A2
2023년 10월 11일
미상환

다올투자증권
기업어음증권
사모
2023년 07월 11일
10,000
5.9
A2
2023년 10월 11일
미상환

다올투자증권
전자단기사채
사모
2023년 07월 11일
5,000
5.5
A2
2023년 08월 11일
미상환

합 계
-
-
-
6,216,000
-
-
-
-
-

주) 연결과 별도기준의 내용이 동일함
다. 기업어음증권 미상환 잔액

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모

120,000
61,000
40,000
30,000
-
-
-
251,000

합계

120,000
61,000
40,000
30,000
-
-
-
251,000

주) 연결과 별도기준의 내용이 동일함
라. 단기사채 미상환 잔액

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과30일이하
30일초과90일이하
90일초과180일이하
180일초과1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
20,000
30,000
45,000
-
-
95,000
500,000
405,000

합계
20,000
30,000
45,000
-
-
95,000
500,000
405,000

주) 연결과 별도기준의 내용이 동일함
마. 회사채 미상환 잔액

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
20,000
-
-
-
95,000
25,000
-
140,000

합계
20,000
-
-
-
95,000
25,000
-
140,000

주) 연결과 별도기준의 내용이 동일함
바. 신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과15년이하
15년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

주) 연결과 별도기준의 내용이 동일함
사. 조건부자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과2년이하
2년초과3년이하
3년초과4년이하
4년초과5년이하
5년초과10년이하
10년초과20년이하
20년초과30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

주) 연결과 별도기준의 내용이 동일함

아. 사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등

(작성기준일 :
2023년 03월 31일
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리계약체결일
사채관리회사

-
-
-
-
-
-

(이행현황기준일 :
2023년 03월 31일
)

재무비율 유지현황
계약내용
-

이행현황
-

담보권설정 제한현황
계약내용
-

이행현황
-

자산처분 제한현황
계약내용
-

이행현황
-

지배구조변경 제한현황
계약내용
-

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황
-

주) 연결과 별도기준의 내용이 동일함

7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적

가. 사모자금의 사용내역

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 백만원)

구 분
회차
납입일
주요사항보고서의 자금사용 계획
실제 자금사용 내역
차이발생 사유 등

사용용도
조달금액
내용
금액

회사채(후순위채)
1회차
2021년 09월 15일
운영자금
73,000
운영자금
73,000
-

회사채(후순위채)
2회차
2021년 09월 30일
운영자금
10,000
운영자금
10,000
-

회사채(후순위채)
3회차
2021년 10월 15일
운영자금
12,000
운영자금
12,000
-

상환전환우선주
제1종
2022년 03월 30일
운영자금
33,600
운영자금
33,600
-

상환전환우선주
제2종
2022년 03월 30일
운영자금
14,400
운영자금
14,400
-

회사채(후순위채)
1회차
2023년 03월 31일
운영자금
20,000
운영자금
20,000
-

회사채(후순위채)
2회차
2023년 05월 30일
운영자금
5,000
운영자금
5,000
-

회사채(일반사채)
1회차
2023년 06월 14일
운영자금
20,000
운영자금
20,000
-

8. 기타 재무에 관한 사항

가. 대손충당금 설정현황
[연결기준]1) 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정 내역

(단위 : 백만원,%)

구 분
계정과목
채권 총액
대손충당금
대손충당금 설정률

제44기1분기
환매조건부매수
52,900
-
0.00%

신용공여금
332,398
868
0.26%

사모사채
43,050
861
2.00%

대여금
6,154
7
0.11%

대출금
3,640,013
137,758
3.78%

미수금
555,793
18,337
3.30%

미수수익
47,404
2,595
5.47%

매입대출채권
9,300
6,150
66.13%

기 타
141,734
1,604
1.13%

합 계
4,828,746
168,180
3.48%

제43기1분기
콜론
920
-
0.00%

황매조건부매수
28,300
-
0.00%

신용공여금
466,945
843
0.18%

대여금
5,057
4
0.08%

대출금
3,474,733
107,409
3.09%

미수금
141,810
2,528
1.78%

미수수익
37,543
1,660
4.42%

매입대출채권
6,300
3,615
57.38%

기타
114,151
2,244
1.97%

합계
4,275,759
118,303
2.77%

제43기
콜론
10
-
0.00%

환매조건부매수
400
-
0.00%

신용공여금
306,792
888
0.29%

사모사채
35,100
702
2.00%

대여금
5,619
5
0.09%

대출금
3,796,521
111,279
2.93%

미수금
152,236
17,960
11.80%

미수수익
44,861
2,240
4.99%

매입대출채권
10,800
6,172
57.15%

기 타
149,199
1,700
1.14%

합 계
4,501,538
140,946
3.13%

제42기
콜론
340
-
0.00%

환매조건부매수
30,200
-
0.00%

신용공여금
472,190
844
0.18%

대여금
1,993
4
0.20%

대출금
3,197,589
101,028
3.16%

미수금
137,132
2,667
1.94%

미수수익
41,580
2,718
6.54%

매입대출채권
7,370
4,685
63.57%

기 타
112,865
2,988
2.65%

합 계
4,001,259
114,934
2.87%

2) 당분기 중 상각후원가측정금융자산의 손실충당금 변동내역① 당분기 중 대출채권의 손실 충당금 변동내역

(단위 : 백만원)

구분
12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

손상미인식
손상 인식

기초 대손충당금
44,989
13,653
62,104
120,746

Stage간 분류이동
-745
-2,335
3,080
-

충당금전입
-830
22,562
16,604
38,336

계정재분류
-
-
20
20

기타
-157
-4,289
-7,408
-11,854

분기말 대손충당금
43,257
29,591
74,400
147,248

② 당분기 중 기타상각후원가측정금융자산의 손실충당금 변동내역

(단위 : 백만원)

구분
12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

손상미인식
손상 인식

기초 대손충당금
799
359
19,042
20,200

Stage간 분류이동
-
-6
6
-

충당금전입(환입)
22
298
390
710

기타
-
-
22
22

분기말 대손충당금
821
651
19,460
20,932

3) 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황

(단위 : 백만원)

구 분
제44기 1분기
제43기
제42기

1. 전기말 대손충당금
140,946
114,934
8,700

2. 기초 대손충당금
140,946
114,934
15,063

3. 순대손처리액(①－②±③)
11,812
42,166
-103,838

① 대손처리액(상각채권액)
-
-
-

② 상각채권회수액
-
-
-

③ 기타증감액
11,812
42,166
-103,838

4. 대손상각비 계상(환입)액
39,046
68,178
-3,967

5. 분기말 대손충당금 잔액합계
168,180
140,946
114,934

[별도기준]1) 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정 내역

(단위 : 백만원,%)

구분
계정과목
채권 총액
대손충당금
대손충당금 설정률

제44기1분기
신용공여금
314,701
868
0.28%

환매조건부매수
52,600
-
0.00%

미수금
479,828
227
0.05%

미수수익
13,184
561
4.25%

매입대출채권
9,300
6,150
66.13%

사모사채
43,050
861
2.00%

대지급금
862
862
100.00%

합계
913,525
9,529
1.04%

제43기1분기
신용공여금
432,916
843
0.19%

환매조건부매수
28,300
-
0.00%

미수금
46,508
239
0.51%

미수수익
26,410
52
0.20%

매입대출채권
6,300
3,615
57.38%

대지급금
862
862
100.00%

합계
541,296
5,611
1.04%

제43기
신용공여금
286,640
888
0.31%

미수금
95,908
227
0.24%

미수수익
8,889
336
3.78%

매입대출채권
10,800
6,172
57.14%

사모사채
35,100
702
2.00%

대지급금
862
862
100.00%

합 계
438,199
9,187
2.10%

제42기
신용공여금
440,868
844
0.19%

환매조건부매수
30,000
-
0.00%

미수금
60,539
232
0.38%

미수수익
6,341
869
13.71%

매입대출채권
7,370
4,685
63.57%

대지급금
862
862
100.00%

합 계
545,980
7,492
1.37%

2) 당분기 중 상각후원가측정금융자산의 손실충당금 변동내역① 당분기 중 대출채권의 손실충당금 변동내역

(단위 : 백만원)

구분
12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

손상미인식
손상 인식

기초 대손충당금(주)
724
1,350
6,550
8,624

Stage간 분류이동
-
-
-
-

충당금전입(환입)
137
-
-20
117

분기말 대손충당금
861
1,350
6,530
8,741

② 당분기 중 기타대여금 및 수취채권의 손실충당금 변동내역

(단위 : 백만원)

구분
12개월 기대신용손실
전체기간 기대신용손실
합 계

손상미인식
손상 인식

기초 대손충당금
-
120
443
563

Stage간 분류 이동
-
-
-
-

충당금전입
32
120
425
577

기타
-
-
-352
-352

분기말 대손충당금
32
240
516
788

3) 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황

(단위 : 백만원)

구 분
제43기 1분기
제43기
제42기

1. 전기말 대손충당금
9,187
7,492
7,952

2. 기초 대손충당금
7,492
7,492
7,952

3. 순대손처리액(①－②±③)
1,343
-447
-

① 대손처리액(상각채권액)
-
-
-

② 상각채권회수액
-
-
-

③ 기타증감액
1,343
-447
-

4. 대손상각비 계상(환입)액
694
2,142
-460

5. 당분기말 대손충당금 잔액합계
9,529
9,187
7,492

4) 대손충당금 설정방침당사는 대여금 및 수취채권에 대하여 체계화된 신용위험관리를 시행하고 있습니다. 당사는 개별적인 손상사건이 파악된 채권에 대해 개별 분석을 통한 회수가능금액을 산정하여 회수가능액과 장부금액의 차액을 손상차손으로 인식하는 한편, 구간별 대손율을 계산하여 손상차손을 인식하고 있습니다.

나. 금융상품의 공정가치 평가내역

공정가치란 합리적인 판단력과 거래의사가 있는 독립된 당사자 사이의 정상거래에서 자산이 교환되거나 부채가 결제될 수 있는 금액을 말합니다.연결실체는 자산이나 부채의 공정가치 측정시 최대한 시장에서 관측 가능한 투입변수를 사용하고 있으며, 공정가치는 다음과 같이 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 공정가치 서열체계 내에서 분류하고 있습니다.

- 수준1 : 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 조정되지 않은 공시가격- 수준2 : 수준1 의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수- 수준3 : 자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수

자산이나 부채의 공정가치를 측정하기 위해 사용되는 여러 투입변수가 공정가치 서열체계 내에서 다른 수준으로 분류되는 경우, 연결실체는 측정치 전체에 유의적인 공정가치 서열체계에서 가장 낮은 수준의 투입변수와 동일한 수준으로 공정가치 측정치 전체를 분류하고 있으며, 변동이 발생한 보고기간말 공정가치 서열체계의 수준간 이동을 인식하고 있습니다.

(1) 다음 표는 최초 인식후 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치가 시장에서 관측가능한 정도에 따라 수준 1에서 수준 3으로 분류하여 분석한 것입니다. ① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

당기손익-공정가치측정금융자산
지분상품
35,119
-
21,807
56,926

채무상품
348,559
1,988,141
467,236
2,803,936

파생상품자산
-
94,138
3,996
98,134

소계
383,678
2,082,279
493,039
2,958,996

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
지분상품
-
-
5,907
5,907

금융자산합계
383,678
2,082,279
498,946
2,964,903

당기손익-공정가치측정금융부채
매도유가증권
187,304
-
-
187,304

파생상품부채
-
68,391
4,747
73,138

소계
187,304
68,391
4,747
260,442

당기손익-공정가치지정금융부채
매도파생결합증권
-
3,998
10,652
14,650

금융부채합계
187,304
72,389
15,399
275,092

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

당기손익-공정가치측정금융자산
지분상품
32,224
-
18,875
51,099

채무상품
456,658
1,566,890
742,743
2,766,291

파생상품자산
-
113,876
4,283
118,159

소계
488,882
1,680,766
765,901
2,935,549

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
지분상품
-
-
5,904
5,904

금융자산합계
488,882
1,680,766
771,805
2,941,453

당기손익-공정가치측정금융부채
매도유가증권
244,997
-
-
244,997

파생상품부채
-
87,820
5,037
92,857

소계
244,997
87,820
5,037
337,854

당기손익-공정가치지정금융부채
매도파생결합증권
-
48,254
25,270
73,524

금융부채합계
244,997
136,074
30,307
411,378

(2) 당분기말과 전기말 현재 수준 2 공정가치측정에 사용된 가치평가기법 및 투입변수는 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 백만원)

계정과목
공정가치
구분
가치평가기법
투입변수

당기손익-공정가치측정금융자산
1,753,685
특수채, 회사채, 기업어음증권 등 채무증권
현금흐름할인 모형
할인율 등

234,456
집합투자증권, 고객예탁금별도예치금(신탁) 등
순자산가치평가법
-

94,138
신용스왑, 총수익스왑, 통화선도, 통화스왑, 이자율선도
현금흐름할인 모형
할인율, 환율, 부도율, 회수율 등

금융자산합계
2,082,279

당기손익-공정가치측정금융부채
68,391
신용스왑, 총수익스왑,통화선도, 통화스왑, 이자율선도, 이자율스왑
현금흐름할인 모형
할인율, 환율, 부도율, 회수율 등

당기손익-공정가치지정금융부채
3,998
매도파생결합증권
현금흐름할인 모형 옵션모형
변동성 등

금융부채합계
72,389

② 전기말

(단위: 백만원)

계정과목
공정가치
구분
가치평가기법
투입변수

당기손익-공정가치측정금융자산
1,372,788
특수채, 회사채, 기업어음증권 등 채무증권
현금흐름할인 모형
할인율 등

194,102
집합투자증권, 고객예탁금별도예치금(신탁) 등
순자산가치평가법
-

113,876
신용스왑, 총수익스왑, 통화선도, 통화스왑, 이자율선도
현금흐름할인 모형
할인율, 환율, 부도율, 회수율 등

금융자산합계
1,680,766

당기손익-공정가치측정금융부채
87,820
이자율스왑, 신용스왑, 총수익스왑,통화선도, 이자율선도
현금흐름할인 모형
할인율, 환율, 부도율, 회수율 등

당기손익-공정가치지정금융부채
48,254
매도파생결합증권
현금흐름할인 모형 옵션모형
변동성 등

금융부채합계
136,074

(3) 당분기말과 전기말 현재 수준 3 공정가치측정에 사용된 가치평가기법, 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수 및 관측가능하지 않은 투입변수와 공정가치 측정치간의 연관성은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
공정가치
가치평가기법
유의적인 관측가능하지 않은 투입변수
관측가능하지 않은 투입변수와공정가치측정치 간의 연관성

당기손익-공정가치측정금융자산

비상장주식
21,807
현금흐름할인모형, 유사기업비교법, 이익접근법
영구성장률
영구성장율 증가 시 공정가치 증가

할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

회사채, 전환사채 등

249,165
이항모형, LSMC 시뮬레이션
변동성
변동성 증가 시 공정가치 증가

현금흐름할인모형
할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

대출채권
135,176
현금흐름할인모형
할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

출자금 등
13,849
순자산가치평가법(*)
-
-

파생상품자산
3,996
Gaussian 1 Factor 모형
준거자산 간 상관계수
상관계수 상승에 따라 공정가치 상승, 일부 반대 유형의 경우 역의 방향을 보임

현금흐름할인모형
수익률
기초자산 수익률 감소시 공정가치 증가

집합투자증권
69,046
현금흐름할인모형

할인율

할인율 감소 시 공정가치 증가

순자산가치평가법(*)

-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
567
순자산가치평가법(*)
-
-

출자금
5,340
순자산가치평가법(*)
-
-

금융자산합계
498,946

-

당기손익-공정가치측정금융부채
파생상품부채
4,747
Gaussian 1 factor 모형
준거자산 간 상관계수
상관계수 상승에 따라 공정가치 상승일부 반대 유형의 경우 역의 방향을 보임

현금흐름할인모형
수익률
기초자산 수익률 감소시 공정가치 증가

당기손익-공정가치지정금융부채

매도파생결합증권
10,652
Hull-White 1 Factor
변동성
변동성 상승에 따라 공정가지 변동 증가

Black Scholes Closed Form
변동성

금융부채합계
15,399

(*) 순자산가치평가법으로 공정가치를 측정한 경우, 투입변수의 변동이 당기손익 및 기타포괄손익에 미치는 영향에 대한 분석을 생략하였습니다.

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
공정가치
가치평가기법
유의적인 관측가능하지 않은 투입변수
관측가능하지 않은 투입변수와공정가치측정치 간의 연관성

당기손익-공정가치측정금융자산

비상장주식
18,875
현금흐름할인모형, 유사기업비교법, 이익접근법
영구성장률
영구성장율 증가 시 공정가치 증가

할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

회사채, 전환사채 등

500,908
이항모형, LSMC 시뮬레이션
변동성
변동성 증가 시 공정가치 증가

현금흐름할인모형
할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

대출채권
136,677
현금흐름할인모형
할인율
할인율 감소 시 공정가치 증가

출자금 등
11,095
순자산가치평가법(*)
-
-

파생상품자산
4,283
Gaussian 1 Factor 모형
준거자산 간 상관계수
상관계수 상승에 따라 공정가치 상승, 일부 반대 유형의 경우 역의 방향을 보임

현금흐름할인모형
수익률
기초자산 수익률 감소시 공정가치 증가

집합투자증권
94,063
현금흐름할인모형

할인율

할인율 감소 시 공정가치 증가

순자산가치평가법(*)

-
-

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
564
순자산가치평가법(*)
-
-

출자금
5,340
순자산가치평가법(*)
-
-

금융자산합계
771,805

당기손익-공정가치측정금융부채
파생상품부채
5,037
Gaussian 1 factor 모형
준거자산 간 상관계수
상관계수 상승에 따라 공정가치 상승일부 반대 유형의 경우 역의 방향을 보임

현금흐름할인모형
수익률
기초자산 수익률 감소시 공정가치 증가

당기손익-공정가치지정금융부채

매도파생결합증권
25,270
Hull-White 1 Factor
변동성
변동성 상승에 따라 공정가지 변동 증가

Black Scholes Closed Form
변동성

금융부채합계
30,307

(*) 순자산가치평가법으로 공정가치를 측정한 경우, 투입변수의 변동이 당기손익 및 기타포괄손익에 미치는 영향에 대한 분석을 생략하였습니다.

(4) 당분기와 전기 중 수준 3으로 분류된 금융상품의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다.① 당분기

(단위: 백만원)

구분
기초
취득
처분
당기손익
기타포괄손익
사업결합
수준3에서/수준3으로 이동
기말

당기손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
18,875
2,879
(5)
58
-
-
-
21,807

전환사채 등
232,903
104,306
(149,595)
(24,872)
-
-
(50,404)
112,338

전자단기사채
268,005
186,468
(288,528)
(29,118)
-
-
-
136,827

대출채권
136,677
－
(1,570)
69
-
-
-
135,176

출자금
11,095
－
(134)
-
-
-
2,888
13,849

파생상품자산
4,283
-
(184)
(103)
-
-
-
3,996

집합투자증권
94,063
5,000
(14,866)
(442)
-
-
(14,709)
69,046

소계
765,901
298,653
(454,882)
(54,408)
-
-
(62,225)
493,039

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
564
3
-
-
-
-
-
567

출자금
5,340
-
-
-
-
-
-
5,340

소계
5,904
3
-
-
-
-
-
5,907

금융자산 합계
771,805
298,656
(454,882)
(54,408)
-
-
(62,225)
498,946

당기손익-공정가치측정금융부채
파생상품부채
5,037
-
(184)
(106)
-
-
-
4,747

당기손익-공정가치지정금융부채
매도파생결합증권
25,270
46,732
(61,456)
106
-
-
-
10,652

금융부채 합계
30,307
46,732
(61,640)
-
-
-
-
15,399

② 전기

(단위: 백만원)

구분
기초
취득
처분
당기손익
기타포괄손익
매각예정처분자산집단으로 분류
수준3에서/수준3으로 이동
기말

당기손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
21,510
5,134
(1,805)
836
-
(6,038)
(762)
18,875

전환사채 등
42,962
400,842
(186,918)
(26,360)
-
-
2,377
232,903

전자단기사채
-
573,435
(255,201)
(50,229)
-
-
-
268,005

대출채권
196,350
-
(59,764)
91
-
-
-
136,677

출자금
14,250
10,250
(6,351)
2,404
-
(9,458)
-
11,095

파생상품자산
897
(575)
(60)
4,021
-
-
-
4,283

집합투자증권
67,891
35,355
(7,886)
1,080
-
-
(2,377)
94,063

소계
343,860
1,024,441
(517,985)
(68,157)
-
(15,496)
(762)
765,901

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
비상장주식
564
-
-
-
-
-
-
564

출자금
2,800
2,500
-
-
40
-
-
5,340

소계
3,364
2,500
-
-
40
-
-
5,904

금융자산 합계
347,224
1,026,941
(517,985)
(68,157)
40
(15,496)
(762)
771,805

당기손익-공정가치측정금융부채
파생상품부채
2,285
-
(18)
2,770
-
-
-
5,037

당기손익-공정가치지정금융부채
매도파생결합증권
23,190
384,760
(371,200)
(11,497)
17
-
-
25,270

금융부채 합계
25,475
384,760
(371,218)
(8,727)
17
-
-
30,307

(5) 당분기말과 전기말 현재 상각후원가로 측정되는 자산과 부채 중 공정가치를 공시하는 자산과 부채의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 백만원)

구분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

현금및현금성자산(*1)
690,118
-
-
690,118

상각후원가측정-금융자산(*2)
예치금
-
407,212
-
407,212

대출채권
-
-
4,078,278
4,078,278

미수금
-
-
537,430
537,430

미수수익
-
-
44,809
44,809

보증금
-
-
6,409
6,409

기타
-
-
203,409
203,409

소계
-
407,212
4,870,335
5,277,547

금융자산합계
690,118
407,212
4,870,335
5,967,665

상각후원가측정-금융부채(*1)
예수부채
-
4,206,368
－
4,206,368

차입부채
-
-
3,156,456
3,156,456

기타금융부채
-
-
917,630
917,630

소계
-
4,206,368
4,074,086
8,280,454

금융부채합계
-
4,206,368
4,074,086
8,280,454

(
*1) 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.(
*2) 상각후원가측정금융자산의 대출채권은 공정가치를 별도로 산출하였고, 나머지 항목은 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.

② 전기말

(단위: 백만원)

구분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

현금및현금성자산(*1)
566,629
-
-
566,629

상각후원가측정-금융자산(*2)
예치금
-
432,183
-
432,183

대출채권
-
-
4,183,322
4,183,322

미수금
-
-
134,107
134,107

미수수익
-
-
42,621
42,621

보증금
-
-
7,279
7,279

기타
-
-
307,730
307,730

소계
-
432,183
4,675,059
5,107,242

금융자산합계
566,629
432,183
4,675,059
5,673,871

상각후원가측정-금융부채(*1)
예수부채
-
4,526,379
-
4,526,379

차입부채
-
-
2,941,103
2,941,103

기타금융부채
-
-
567,302
567,302

소계
-
4,526,379
3,508,405
8,034,784

금융부채합계
-
4,526,379
3,508,405
8,034,784

(
*1) 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.(
*2) 상각후원가측정금융자산의 대출채권은 공정가치를 별도로 산출하였고, 나머지 항목은 장부금액을 공정가치의 합리적인 근사치로 보아 장부금액을 공정가치로 공시하였습니다.

다. 매각예정처분자산집단 및 중단영업손익(1) 매각예정처분자산집단 개요연결회사는 그룹 포트폴리오 사업 재편 목적으로 2022년 11월 24일 이사회에서 다올신용정보(주)의 매각을 결의하고, 2023년 1월 4일 당사가 보유한 다올신용정보(주)의 지분 전량(보통주 870,000주)을 메이슨캐피탈㈜, ㈜리드캐피탈매니지먼트에 매각하는 주식매매계약서를 체결하였습니다. 이에 따라 연결회사는 보고기간 말 현재 다올신용정보㈜ 관련 자산, 부채를 매각예정처분자산집단 및 중단영업손익으로 분류하고 비교 표시되는 기간의 연결포괄손익계산서를 재작성하였습니다.

(2) 당분기말과 전기말 현재 매각예정처분자산집단으로 구분된 자산, 부채의 주요 내용은 다음과 같습니다.

(단위:백만원)

구 분
당분기말
전기말

매각예정처분자산집단

현금및현금성자산
241
3,804

당기손익-공정가치측정금융자산
4,945
57,343

상각후원가측정금융자산
4,901
118,825

관계기업투자주식
-
143,313

유형자산
794
9,441

무형자산
881
3,442

당기법인세자산
3
12

이연법인세자산
434
434

기타비금융자산
78
99

자산 계
12,277
336,713

매각예정처분자산집단에 직접 관련된 부채

당기법인세부채
-
7,823

이연법인세부채
-
5,822

충당부채
444
444

기타금융부채
1,860
17,880

기타비금융부채
382
709

부채 계
2,686
32,678

연결실체는 당분기말 현재 매각대상 회사의 계약체결 가격 또는 우선협상자의 최종 입찰가격에 매각 부대원가를 차감한 금액을 기초로 순공정가치를 산정하였습니다. 당분기말 현재 이렇게 산정한 순공정가치는 12,730백만원이며, 동 금액은 공정가치 서열체계 상 수준3로 분류됩니다. 회사는 매각예정처분자산집단에 대해 순공정가치와 장부금액 중 작은 금액으로 측정하였으며, 이에 따라 당분기말 현재 손상차손으로 인식한 금액은 없습니다.

(3) 당분기 및 전분기의 중단영업으로 표시된 주요 내용은 다음과 같습니다.

(단위:백만원)

구 분
당분기
전분기

Ⅰ. 영업수익

3,957

4,204

1.수수료수익
3,913

4,193

2.이자수익
44

3

Ⅱ. 영업비용

4,261

4,463

1.당기손익-공정가치측정금융상품관련손실
169

238

2.이자비용
9

5

3.판매비와관리비
4,077

4,210

4.기타영업비용
6

10

Ⅲ. 영업이익(손실)

(304)

(259)

Ⅳ. 영업외이익(손실)

(73)

(2)

1. 기타영업외수익
10

2

2. 기타영업외비용
83

4

Ⅴ. 법인세차감전순이익

(377)

(261)

Ⅵ. 중단영업손익

(377)

(261)

IV. 회계감사인의 감사의견 등

1. 외부감사에 관한 사항

가. 회계감사인의 명칭 및 감사의견(1) 연결재무제표

사업연도
감사인
감사의견
강조사항 등
핵심감사사항

제44기 1분기(당기)
한영회계법인
한국채택국제회계기준 제1034호(중간재무보고)에 따라 중요성의 관점에서 공정하게 표시하지 않은 사항이 발견되지 않음
-
-

제 43 기(당기)
삼정회계법인
적정
-
수준3 금융상품의 공정가치 평가

제 42 기(전기)
삼정회계법인
적정
COVID-19 관련 강조사항 유
수준3 금융상품의 공정가치 평가

주) 당사는 제40기부터 핵심감사제를 적용하고 있습니다.

(2) 별도재무제표

사업연도
감사인
감사의견
강조사항 등
핵심감사사항

제44기 1분기(당기)
한영회계법인
한국채택국제회계기준 제1034호(중간재무보고)에 따라 중요성의 관점에서 공정하게 표시하지 않은 사항이 발견되지 않음
-
-

제 43 기(당기)
삼정회계법인
적정
-
수준3 금융상품의 공정가치 평가

제 42 기(전기)
삼정회계법인
적정
COVID-19 관련 강조사항 유
수준3 금융상품의 공정가치 평가

주) 당사는 제40기부터 핵심감사제를 적용하고 있습니다.

나. 감사용역 체결현황(1) 당기 외부감사 실시내용은 아래와 같습니다.

구 분
일 정

1분기
분기검토
2023.04.17 ~ 2023.04.21

주) 상기 일정은 별도ㆍ연결 재무제표 검토 및 감사에 대한 일정입니다.

(2) 감사인의 보수 및 총 소요시간

(단위 : 백만원)

사업연도
감사인
내 용
감사계약내역
실제수행내역

보수
시간
보수
시간

제44기 1분기(당기)
한영회계법인
제44기 분기, 반기, 기말, 별도/연결재무제표 감사,NCR보고서 작성,내부통제감사
610
5,000시간
134
530시간

제43기(전기)
삼정회계법인
제43기 분기, 반기, 기말, 별도/연결재무제표 감사,NCR보고서 작성,내부통제감사
500
4,800시간
500
5,366시간

제42기(전전기)
삼정회계법인
제42기 분기, 반기, 기말, 별도/연결재무제표 감사,NCR보고서 작성,내부통제감사
440
4,800시간
440
5,075시간

주1) 당사는 제42기에 유진저축은행 인수에 따른 PPA감사를 추가하였습니다.주2) 해당 보수는 부가세 별도입니다.

다. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황

(단위 : 백만원)

사업연도
계약체결일
용역내용
용역수행기간
용역보수
비고

제44기 1분기(당기)
-
-
-
-
-

제43기(전기)
2022-06-02
당사 법인세 세무조정 업무 수임
2022-06-02~2023-06-01
30
연간기준

제42기(전전기)
2021-06-02
당사 법인세 세무조정 업무 수임
2021-06-02~2022-06-01
30
연간기준

주) 해당 보수는 부가세 별도입니다.

라. 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과 당사의 내부감사기구는 회계감사인과 경영 전반에 핵심적으로 유의해야 할 사항과 관련하여 논의하였으며, 주요 논의사항은 다음과 같습니다.

구분
일자
참석자
방식
주요 논의 내용

1
2023년 03월 03일
회사측 : 감사위원회 등 4인감사인측 : 업무수행이사 등 2인
대면회의
2022년 핵심감사사항에 대한 감사 결과보고, 기말감사 결과보고, 내부회계 관리제도 감사 결과보고

2. 내부통제에 관한 사항

가. 내부 통제

당사의 감사위원회는 종합감사, 영업점에 대한 상시 및 정기감사, 내부통제부서에 대한 정기 감사, 특정부문에 대한 테마감사등을 실시하고 있으며, 회사의 전반적인 내부통제시스템의 운영 및 준수여부를 점검하여 평가결과를 감사위원회 및 이사회에 보고하는 등의 내부감시제도를 운영하고 있습니다.
나. 내부회계관리제도(1) 내부회계관리제도의 문제점 또는 개선방안 등- 해당사항 없음(2) 회계감사인의 내부회계 관리제도에 대한 검토의견

사업연도
회계감사인
검토의견

제43기
삼정회계법인
공시대상기간중 내부회계관리자가 내부회계관리제도에 대한 문제점 또는 개선방안 등을 제시한 사실이 없습니다.공시대상기간중 회계감사인이 내부회계관리제도에 대하여 의견을 표명한 사실이 없습니다.

제42기
삼정회계법인
공시대상기간중 내부회계관리자가 내부회계관리제도에 대한 문제점 또는 개선방안 등을 제시한 사실이 없습니다.공시대상기간중 회계감사인이 내부회계관리제도에 대하여 의견을 표명한 사실이 없습니다.

제41기
삼정회계법인
공시대상기간중 내부회계관리자가 내부회계관리제도에 대한 문제점 또는 개선방안 등을 제시한 사실이 없습니다.공시대상기간중 회계감사인이 내부회계관리제도에 대하여 의견을 표명한 사실이 없습니다.

다. 내부통제구조의 평가- 해당사항 없음

V. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

가. 이사회의 구성 개요보고서 작성기준일 현재 당사 이사회는 사내이사 4인, 사외이사 5인 등 총 9인의 이사로 구성되어 있습니다.이사회의 독립성과 투명성을 높이기 위해 이사회 의장은 대표이사와 분리되어 있으며, 이사회는 이사진 간 의견을 조율하고 이사회 활동을 총괄하는 역할에 적임이라고판단되는 이현주 사외이사를 이사회 의장으로 선임하였습니다.이사회 내에는 감사위원회, 리스크관리위원회, 임원후보추천위원회, 보수위원회 등 4개의 위원회가 설치되어 운영 중입니다.

(1) 이사회 구성(요약)

[기준일 : 2023년 07월 24일]

구분

주요역할

구성

(사외이사수/

구성원수)

의장 ·위원장

(이름/사외이사여부)

이사회

법령 또는 정관에서 정한 사항, 주주총회로 부터 위임받은 사항, 당사 운영의 기본방침 및 업무집행에 관한 중요사항을 심의 의결하고, 이사 및 경영진의 직무집행을 감독

5/9

이현주

(사외이사)

임원후보추천위원회

대표이사, 사외이사, 감사위원 후보 추천 및 선정, 관리

3/4

이 혁

(사외이사)

감사위원회

외부감사인 선정 및 외부감사인의 감사활동 평가, 내부통제시스템 평가 개선 등

3/4

이현주

(사외이사)

리스크관리위원회

리스크관리에 관한 주요 정책의 수립 및 검토, 연 단위 총위험액 한도 등 리스크관리 기본 계획 승인, 당사 전체 리스크에 대한 통제 및 관리 등

2/3

이상무

(사외이사)

보수위원회

성과보수체계의 설계ㆍ운영 및 그 설계ㆍ운영의 적정성 평가 심의

2/3

박찬수

(사외이사)

(2) 사외이사 및 그 변동현황

(단위 : 명)

이사의 수
사외이사 수
사외이사 변동현황

선임
해임
중도퇴임

9
5
-
-
-

(3) 이사회 의장에 관한 사항

성명
선임 배경
대표이사겸직여부

이현주사외이사
- 이사회의 독립성과 투명성을 높이기 위해 이사회 의장은 대표이사와 분리되어 있으며, 이현주 사외이사가 이사진 간 의견을 조율하고 이사회 활동을 총괄하는 역할에 적임이라고 판단하여 2021년 3월 25일 제2021-3차 이사회를 통하여 이사회 의장으로 선임하였습니다.- 이현주 사외이사는 하나은행 및 하나금융지주 경영관리부문 등 금융투자업계 업무 경험을 다수 보유한 금융 전문가이자, 미시간 경영대학원(MBA) 학위를 취득한 글로벌 경영 전문가입니다. 금융업종 관리부문에서 체득한 전문 지식과 자문 위원을 역임한 경험을 통해 회사 사외이사로서의 충분한 역량과 독립성을 겸비하였으며, 이를 통해 당사 이사회의 의사결정 과정에 많은 도움을 주고 향후 회사발전에 기여 할 수 있는 적임자로 판단하여 이사회 의장으로 선임하였습니다.
X

나. 중요 의결사항 등

회차
개최일자
의안내용
가결여부
사내이사
사외이사

이병철
최석종
이창근
황준호
김형남
이현주
이 혁
박찬수
이상무
기은선

출석률100%
출석률100%
출석률100%
출석률100%
출석률100%
출석률100%
출석률100%
출석률100%
출석률83%
출석률100%

찬반여부

1차
2023.01.17
자회사 지분매각을 위한 우선협상대장자 선정 및 양해각서 체결 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
03.24신규선임
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

2차
2023.02.08
제43기(2022년) 결산을 위한 재무제표 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

제43기(2022년) 영업보고서 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

제43기(2022년) 사내이사(등기) 성과 평가의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

자기주식 처분(안) 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

최고경영자 승계 절차 개시의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

이해관계자와의 거래한도 승인 및 거래한도 승인 내 용역계약 체결의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

제43기(2022년) 사외이사 평가 결과 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

제43기(2022년) 이사회 운영실적 및 평가 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

임원후보추천위원회 제43기(2022년) 운영실적 및 평가 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

보수위원회 제43기(2022년) 운영실적 및 평가 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

리스크관리위원회 제43기(2022년) 운영실적 및 평가 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

감사위원회 제43기(2022년) 운영실적 및 평가 보고

보고

-
-
-
-
-
-
-
-
-

내부통제시스템 평가결과 보고

보고

-
-
-
-
-
-
-
-
-

신용정보관리?보호인의 업무수행실적 등 보고

보고

-
-
-
-
-
-
-
-
-

재산상 이익제공 현황 및 적정성 점검결과 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

3차
2023.02.27
다올인베스트먼트(주) 주식매매계약 등의 체결 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성

4차
2023.03.03
제43기 정기주주총회 소집 결의의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

제43기 정기주주총회 부의안건 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

해외 현지법인에 대한 금전대여 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

후순위 사모사채 발행의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

제43기(2022년) 파생결합증권?사채 발행한도 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

지배기구와의 커뮤니케이션 결과 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

내부회계 관리제도 운영실태 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

내부회계 관리제도 평가결과 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

금융소비자보호 내부통제위원회 운영에 대한 결과 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

제43기 내부통제체제 운영에 대한 점검 결과 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

제43기 자금세탁방지 업무활동 및 제44기 업무 계획
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

자금세탁방지업무 감사 결과 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

감사위원회의 감사보고서 제출
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

5차
2023.03.24
이사회 의장 선임의 건
가결
찬성
임기만료
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

대표이사 선임 및 이사의 직위 부여의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

이사회내 위원회 구성(안) 승인 및 위원장 선임의 건

가결

찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

이사 개별보수 결정의 건

가결

찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

자회사 지분매각 절차 진행사항 변경 승인의 건

가결

찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

RCPS 전환청구기간 도래에 따른 후속절차 진행 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

6차
2022.05.25
기 승인 후순위 사모사채 발행관련 일부 사항 변경 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

제44기(2023년) 1분기 경영실적 보고
보고
-
-
-
-
-
-
-
-
-

7차
2023.07.19
무보증사채 발행 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

주) 상기 의결사항 중 이해관계가 있는 이사에 해당하는 의안에 대해서는 해당 의안 심의에 대한 의결권을 제한하였음

다. 이사회 내 위원회(1) 구성내역

위원회
구성
성명
설치목적 및 권한사항
비고

감사위원회
사외이사3사내이사1
이현주(위원장)박찬수기은선김형남
[역할]위원회는 회사의 전반적인 내부통제시스템의 적정성과 경영성과를 평가, 개선 하기 위한 다음 각 호의 역할을 수행한다.① 내부감사 계획의 수립, 집행, 결과평가, 사후조치, 개선방안 제시② 내부통제시스템 및 내부회계 관리제도에 대한 평가 및 개선방안 제시③ 외부감사인 선정④ 외부감사인의 감사활동에 대한 평가⑤ 감사결과 지적사항에 대한 조치 확인⑥ 관계법령 또는 정관에서 정한 사항, 이사회가 위임한 사항,기타 감독기관의 지시 및 이사회와 감사위원회가 필요하다고 인정하는 사항[권한]위원회는 다음 각 호의 권한을 갖는다.① 원칙적으로 회사내 모든 정보에 대한 요구권② 관계자의 출석 및 답변요구③ 창고, 금고, 장부 및 물품의 봉인④ 회계관계 거래처에 대한 조사자료 징구⑤ 상법 제412조의 5에 따른 자회사에 대한 조사권⑥ 외부감사인이 회사의 회계처리기준 위반사실 통보시 회사비용으로 외부전문가를 선임하여 위반사실을 조사하도록 하고 그 결과에 따라 회사의 대표자에 시정 등을 요구 ⑦ 기타 감사업무수행에 필요한 사항의 요구[의무]위원회는 감사를 행함에 있어서 다음 각 호의 사항을 이행하여야 한다.① 위원회는 공정하게 감사하여야 한다.② 위원회는 직무상 지득한 기밀을 정당한 이유없이 누설하거나 도용할 수 없다.③ 위원회는 직무수행에 있어 관계법규 및 지시사항에 따라 사실과 증거에 의하여 직무를 행하여야 하며, 감사사항에 대하여는 충분한 기록과 입증자료를 확보하여야 한다.
-

리스크관리위원회
사외이사2사내이사1
이상무(위원장)이 혁황준호
[역할]①위원회는 다음 각호의 업무를 수행한다.1. 리스크관리 관련 규정의 제ㆍ개정 승인2. 리스크관리에 관한 중ㆍ장기 종합계획, 주요 정책의 수립 및 검토3. 연 단위 총위험액 한도 등 리스크관리 기본 계획 승인4. 위험관리조직 및 업무분장의 구성 및 변경5. 위험관리 내부적인 보고 및 승인체계의 수립6. 위험관리정보시스템의 운영에 대한 승인7. 기타 리스크관리 관련 주요사항의 심의 및 의결8. 위원회에서 결의된 사항의 이사회 보고②위원회는 소위원회에 다음과 같은 사항을 위임한다.1. 리스크관리 관련 지침 등의 승인2. 리스크관리 관련 구체적 정책 및 관리절차의 수립 및 집행3. 리스크관리시스템 구축 및 운영에 대한 승인 및 감독4. 전사적 리스크 측정방법의 적정성 점검 및 승인5. 회사전체 자본요구량과 전사 위험량 평가 및 전사 리스크 허용한도 설정6. 전사 리스크 허용한도 내에서 조직별ㆍ상품별 적정 포지션한도, VaR(Value At Risk)한도, 손실한도 및 민감도 한도 설정7. 순자본비율 등 재무건전성비율의 적정수준 설정 및 관리8. 각종 리스크한도, 손실한도, STOP LOSS 등에 대한 예외 승인 및 한도초과승인9. 각종 리스크에 대비한 위기대응방안 수립10. 리스크관리현황의 위원회 보고11. 리스크관리에 필요한 조치 건의12. 리스크관리와 관련해 위원회에서 위임 받은 리스크관리와 관련된 일상적인 사항의 의결 및 집행[위원회 등의 운영] ①의사록 작성ㆍ유지 등 위원회 및 소위원회의 운영과 관련된 사무는 리스크관리 부서에서 담당한다.②위원회는 분기 1회 이상, 소위원회는 월 1회 이상 정기적으로 개최한다.다만, 중요사안 발생시에 위원장 또는 위원 1인 이상의 발의로 회의를 개최할 수 있다.③위원회 및 소위원회는 과반수 이상의 출석으로 개최하며, 출석위원 과반수 이상 찬성으로 의결한다.④위원회는 특정사안과 관련하여 거래담당 부서장, 결제담당 부서장 등 필요한 자를 회의에 출석시켜 의견을 청취할 수 있다.⑤위원회를 소집할 때에는 위원장이 일시, 장소 및 목적사항을 회일 5일전에 각 위원에게 통지한다.그러나 긴급을 요하는 경우에는 그러하지 아니하다.⑥위원회의 결의는 출석위원 과반수 이상 찬성으로 의결한다.다만, 위원회의 결의에 관하여 특별한 이해관계가 있는 자는 의결권을 행사하지 못한다. 이 경우 당해 위원은 재적위원수에 산입하지 아니한다.⑦실무위원회의 운영에 관한 사항은 지침 등 또는 소위원회에서 정한다.⑧리스크관리담당 부서는 위원회 및 소위원회의 정기회의 또는 위원회 및 소위원회의 지시가 있을 경우회사의 리스크관리 현황을 즉시 보고하여야 한다.⑨위원회 및 소위원회 의사록은 참석 위원들의 서명날인을 받아 보고하여야 한다.
-

임원후보추천위원회
사외이사3사내이사1
이혁(위원장)이현주이상무이병철
[역할]위원회는 공정하고 투명한 절차에 따라 임원(사외이사, 대표이사, 대표집행임원, 감사위원) 후보자를 선정하여 주주총회 또는 이사회에 추천한다.
-

보수위원회
사외이사2사내이사1
박찬수(위원장)기은선이창근
[역할]위원회는 [금융회사의 지배구조에 관한 법률]에 따른 보수 등에 관한 다음 각 호에 관한 사항을 심의 의결한다.① 지배구조법 시행령 제17조 제1항 각호의 자에 대한 보수의 결정 및 지급방식에 관한 결정② 지배구조법 시행령 제17조 제1항 각호의 자에 대한 보수지급에 관한 연차보고서의 작성 및 공시에 관한 사항③ 지배구조법 시행령 제17조 제1항 각호의 자에 대한 보수체계의 설계ㆍ운영 및 그 설계ㆍ운영의 적정성 평가 등에 관한 사항④ 보수정책에 대한 의사결정 절차와 관련된 사항⑤ 지배구조법 시행령 제17조 제1항 제2호에 해당하는 금융투자업무담당자의 결정⑥ 성과보상규정 제정, 개정 및 폐지⑦ 그 밖에 지배구조법에 따른 보수체계와 관련된 사항⑧ 기타 이사회 또는 위원회가 필요하다고 인정하는 사항
-

(2) 이사회내의 위원회 활동내역

■ 감사위원회

※ 감사위원회 활동내역은 『2.감사제도에 관한 사항』에 별도 기재하였습니다.

■ 리스크관리위원회

회차
개최일자
의안내용
가결여부
위원의 성명

이 혁
이창근
이상무
황준호

출석률100%
출석률100%
출석률100%
출석률100%

찬반여부

1차
2022.02.08
제42기 리스크관리위원회 운영실적 평가(안) 결의의 건
가결
찬성
찬성
찬성
2023.03.24신규선임

리스크심의위원회 위원 변경 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2차
2023.03.24
리스크관리 현황 보고
보고
-
2023.03.24임기만료
-
-

3차
2023.05.25
리스크심의위원회 위원 추가 선임의 건
보고
-
-
-

부동산PF 직접익스포저 한도 초과 승인의 건
보고
-
-
-

유동성 리스크 관리전략 승인의 건
보고
-
-
-

■ 보수위원회

회차
개최일자
의안내용
가결여부
위원의 성명

최석종
박찬수
이창근
기은선

출석률100%
출석률100%
출석률100%
출석률100%

찬반여부

1차
2023.02.08
2022년 금융투자업담당자 성과급 지급 승인의 건
가결
찬성
찬성
2023.03.24신규선임
찬성

보수체계 설계 및 운영 등의 평가의 건
가결
찬성
찬성
찬성

보수체계 연차보고서 작성 및 공시 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

기 승인 금융투자업무담당자 재지정 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

2차
2023.03.24
금융투자업무담당자 이연성과급 지급유보 및 재산정의 건
가결
2023.03.24임기만료

찬성

찬성

찬성

임원 성과급 계약 승인의 건
가결

찬성

찬성

찬성

3차
2023.05.25
성과보상 규정 개정(안) 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성

■ 임원후보추천위원회

※ 임원후보추천위원회 활동내역은 『라. 이사의 독립성』에 별도 기재하였습니다.

라. 이사의 독립성당사는 ① 금융투자업에 대한 전문성과 미래에 대한 통찰력, 조직을 이끌어 갈 수 있는 리더십을 겸비한 역량있는 대표이사, ② 독립적이면서 당사의 전략적 목표에 부합하는 역량과 전문성, 식견을 갖춘 사내이사 및 사외이사를 선임하기 위해 사외이사 3명을 포함한 총 4명의 위원으로 임원후보추천위원회를 구성하여 상시 운영하고 있습니다.

또한, 임원 후보의 자격요건을 지배구조 내부규범에 정함에 따라, 대표이사는 최고경영자의 자격요건을 충족해야 하며, 세부적으로 법령에 명시된 금융투자업자 임원의 자격과 회사에서 정한 요건을 갖추어야 합니다. 사외이사는 관련 법령 및 회사 내규에 명시된 자격요건을 충족할 뿐만 아니라, 전문성, 직무공정성, 윤리책임성, 충실성 등의 조건을 추가하여 임원후보 추천 시 후보자의 자격 검증을 하도록 규정하고 있습니다.

이러한 절차를 거쳐 확정된 임원 후보자는 임원후보추천위원회의 추천과 이사회에서결의한 주주총회 안건에 포함되어 주주총회에 상정하게 됩니다.

현재 당사의 이사회 구성원 전부는 이사의 독립성 기준을 충족하고 있습니다.

(1) 이사회 구성원

직명(상근여부)
성명
임기(연임여부/횟수)
선임배경
추천인
이사로서의활동분야
최대주주와의관계
당해법인과의최근 3년간거래내역

사내이사(상근)
이병철
2025.03.23(연임/2회)
오랜기간 경영분야 전문가로서의 능력과 경영업무 총괄 및 안정적 대외업무 수행능력을 감안하여 선임
이사회
임원후보추천위원회
최대주주본인
해당사항없음

사내이사(상근)
이창근
2024.03.23(연임/3회)
NH투자선물, 키움증권에서 근무하는 등 다수의 업무 경험을 보유하고 있으며, 당사의 IB부문 부문대표로 영업을 총괄한 경험이 있음. 금융업종 부문에서 체득한 전문 지식과 다년간 다져온 네트워크를 통해 대내외적 이슈 대응에 강점을 보이며, 당사의 영업기반 확보와 합리적인 의사결정을 통해 회사를 안정적으로 관리할 수 있는 적임자로 판단하여 사내이사로 추천함.
임원후보추천위원회
보수위원회
발행회사임원
해당사항없음

사내이사(상근)
황준호
2025.03.23
증권분야에 다양한 경험과 풍부한 지식을 갖추고 있으며 이를 바탕으로 관련 업무 전반을 안정적으로 운영 관리할 수 있는 능력을 감안하여 선임
임원후보추천위원회
리스크관리위원회
발행회사임원
해당사항없음

사내이사(상근)
김형남
2024.03.24(연임/1회)
오랜기간 금융감독원에서 재직하였으며, 이후 하나자산신탁, 삼성선물에서 상근감사(위원)으로 재직하면서 금융업무에 대한 풍부한 지식과 경험 및 감사위원으로서의 경력을 보유하고 있음
임원후보추천위원회
감사위원회
발행회사임원
해당사항없음

사외이사(비상근)
이현주
2025.03.23(연임/1회)
하나은행 및 하나금융지주 경영관리부문 등 금융투자업계 업무 경험을 다수 보유한 금융 전문가이자, 미시간 경영대학원(MBA) 학위를 취득한 글로벌 경영 전문가임. 금융업종 관리부문에서 체득한 전문 지식과 자문 위원을 역임한 경험을 통해 회사 사외이사로서의 충분한 역량과 독립성을 겸비하였으며, 이를 통해 당사 이사회의 의사결정 과정에 많은 도움을 주고 향후 회사발전에 기여 할 수 있는 적임자로 판단하여 사외이사로 추천함
임원후보추천위원회
감사위원회(위원장),임원후보추천위원회
해당사항없음
해당사항없음

사외이사(비상근)
이 혁
2024.03.24
법무부, 검찰청 검사 등을 역임하여 금융업종 분야에서 필요한 법률자문 지식을 보유하고 있으며 메리츠금융지주, 대우건설 사외이사를 역임한 경험을 통해 충분한 역량과 독립성을 겸비하였음. 이를 통해 당사 이사회의 의사결정 과정에 많은 도움을 주고 향후 회사발전에 기여 할 수 있는 적임자로 판단하여 사외이사로 추천함.
임원후보추천위원회
임원후보추천위원회(위원장),리스크관리위원회
해당사항없음
해당사항없음

사외이사(비상근)
박찬수
2025.03.23
서울대학교 경영학과, 미시간 대학교 앤아버 MBA, 스탠퍼드대 경영학 박사 과정을 수료한 경영 전문가로 한국마케팅학회 부회장 겸 편집위원장을 역임한 경험을 갖추고 있는 바, 당사 이사회의 의사결정 과정에 많은 도움을 주고 사외이사로서의 독립적인 직무를 수행할 수 있는 적임자로 판단하여 사외이사로 추천함.
임원후보추천위원회
보수위원회(위원장),감사위원회
해당사항없음
해당사항없음

사외이사(비상근)
이상무
2024.03.24
서울대학교 경제학과, 동 대학교 대학원 경영학과 재무· 금융 과정을 이수한 경영전문가로 우정사업본부 자금운용팀장, 왕립스코틀랜드 은행 한국대표를 역임한 바, 금융업종 분야에서 체득한 전문 지식과 경험을 통해 회사 사외이사로서의 충분한 역량과 독립성을 겸비하였으며, 이를 통해 당사 이사회의 의사결정 과정에 많은 도움을 주고 향후 회사발전에 기여 할 수 있는 적임자로 판단하여 사외이사로 추천함.
임원후보추천위원회
리스크관리위원회(위원장),임원후보추천위원회
해당사항없음
해당사항없음

사외이사(비상근)
기은선
2025.03.23
삼일회계법인(PwC), 한국조세재정연구원 세법연구센터에서 근무하는 등 다수의 업무 경험을 보유하고 있는바, 회계분야 전문가로서 당사 이사회의 의사결정 과정에 많은 도움을 주고 향후 회사발전에 기여 할 수 있는 적임자로 판단하여 사외이사로 추천함.
임원후보추천위원회
보수위원회,감사위원회
해당사항없음
해당사항없음

주) 상기 등기이사 임기만료일은 당사 정관 제34조에 의거, 해당연도 정기주주총회 종결시 까지입니다.

(2) 임원후보추천위원회 구성현황

[기준일 : 2023년 07월 24일]

성명
사외이사 여부
구성
설치목적 및 권한사항
비고

이 혁
O
4인의 이사로 구성하며, 총 위원의 과반수는 사외이사로 함
위원회는 공정하고 투명한 절차에 따라 임원(사외이사, 대표이사, 감사위원) 후보자를 선정하여 주주총회 또는 이사회에 추천한다.
-

이병철
X

이현주
O

이상무
O

(3) 임원후보추천위원회의 활동내역

회차
개최일자
의안내용
가결여부
위원의 성명

이현주
이병철
이혁
이상무

출석률100%
출석률100%
출석률100%
출석률100%

찬반여부

1차
2023.02.08
최고경영자 경영승계절차 개시의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

제43기 임원후보추천위원회 운영실적 평가의 건
보고
-
-
-
-

2차
2023.03.03
최고경영자 후보 추천의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

사외이사 후보 추천의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

감사위원 후보 추천의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

마. 사외이사의 전문성(1) 사외이사 직무수행 지원조직 현황

조직명
직원수
직위 및 근속연수
주요 활동내역

기획실
6명
상무 1명, 상무보 1명, 부장 2명,과장 1명, 대리 1명(평균 5년 2개월)
- 이사회 운영 지원- 회의 진행을 위한 실무 지원- 경영정보 제공- 이사회 회의내용 기록

2. 감사제도에 관한 사항

가. 감사위원회

(1) 감사위원회 위원의 인적사항 및 사외이사 여부

성명
사외이사여부
경력
회계ㆍ재무전문가 관련

해당 여부
전문가 유형
관련 경력

이현주(위원장)
예
- 고려대 경영학- 미시간 경영대학원- (주)하나금융지주 부사장('09년 11월 ~ '11년 7월)- 하나은행 부행장(리테일 총괄, CFO) ('11년 7월 ~ '13년 10월)- (주)외환은행 부행장, Hana Bank USA 이사회 의장, KEB NY Financial Co. 이사('14년 1월 ~ '15년 12월)- Hana Bankcorp. President ('14년 3월 ~ '17년 5월)- 다올투자증권(주) 사외이사 ('20년 3월 ~ 현재)
예
상장회사회계·재무분야 경력자
이현주 이사는 1991년 하나은행에 입사하여 26년간 지원, 리테일, 해외지점, 경영관리 총괄 등 대부분의 사업영역 전반에 걸쳐 풍부한 업무경험에서 나오는 금융관련 폭넓은 전문 지식을 보유하고 있음

김형남
-
- 국민대 법학과- 연세대 행정대학원 행정학 석사- 前 금융감독원 대전지원장- 前 금융감독원 인력개발실장ㆍ교수- 前 하나자산신탁(주) 상근감사위원- 前 삼성선물(주) 상근감사- 現 다올투자증권(주) 상근감사위원- 하나자산신탁(주) 상근감사위원('10년 3월 ~ '15년 3월)- 삼성선물(주) 상근감사('15년 3월 ~ '18년 3월)
예
증권감독원 금융감독원 회계·재무분야 경력자
김형남 이사는 1979년 증권감독원에 입사하여 31년간 재무관리국, 회계관리국, 자본시장감독국 등을 거쳐 체득한 전문지식과 금융관리기관 업무 경험을 보유하고 있음.

박찬수
예
- 서울대 경영학- University of Michigan, Ann Arbor 경영학 석사- Stanford University 통계학 석사 및 경영학 박사- 고려대학교 교수 (1997년 ~ 현재)- 고려대학교 경영전문대학원 연구기획부원장(2010년 ~ 2013년)- 한국마케팅학회 부회장 겸 편집위원장(2014년 ~ 2016년)
-
-
박찬수 이사는 1997년 고려대학교 교수로 임용되어 25년간 한국마케팅학회 부회장 겸 편집위원장을 역임한 경험을 바탕으로 감사위원회의 다양성을 제고할 수 있는 경험을 보유하고 있음.

기은선
예
- 고려대 경영학- 서울대 대학원 경영학 석사- 고려대 대학원 경영학 박사- 강원대학교 경영회계학부 교수 (2015년 ~ 현재)- 한국조세재정연구원 세법연구센터 특수전문직(2007년 ~ 2010년)- SK스퀘어 사외이사(2021년 ~ 현재)
예
공인회계사회계·재무분야 경력자
기은선 이사는 공인회계사 자격을 갖춘 전문가로 다수 회계 관련분야의

(2) 감사위원회 위원의 독립성감사위원회 위원은 3분의 2이상이 상법상 결격사유가 없는 사외이사로 구성하여 독립성을 견지하고 있습니다.

선출기준의 주요내용
선출기준의 충족 여부
관계 법령

3명 이상의 이사로 구성
총족(4명)
상법 제415조의2 제2항

사외이사가 위원의 3분의 2이상
충족(4명중 3명이 사외이사인 감사위원)

위원 중 1명 이상은 회계 또는 재무전문가
충족(이현주 감사위원, 김형남 감사위원,기은성 감사위원 3인)
상법 제542조의11 제2항

감사위원회 대표는 사외이사
충족(이현주 감사위원장)

그밖의 결격요건(최대주주의 특수관계자 등)
충족(해당사항 없음)
상법 제542조의11 제3항

감사위원의 성명
임기
연임여부
연임횟수
선임배경
추천인
회사와의관계
최대주주또는 주요주주와의 관계

이현주
2020.03.26 ~ 2025.03.23
X
1회연임
전 하나은행 경영관리본부 본부장, 전 하나금융투자 이사, 전 하나금융지주 상무(경영지원실 담당), 전 하나은행 경영관리그룹 총괄/CFO(부행장), 전 외환은행 부행장 등 오랜 실무 경험을 통해 재무전문가로서의 뛰어난 전문성을 가지고 있고, 이를 바탕으로 회사의 주요 경영사항에 관한 감시와 견제의 기능을 적절히 수행하여 감사위원회가 원활히 운영될 수 있도록 기여할 것으로 기대되어 감사위원으로 선임
임원후보추천위원회
관련없음
해당사항 없음

김형남
2018.03.30 ~ 2024.03.24
O
1회 연임
전 금융감독원 대전지원장, 전 금융감독원 인력개발실장ㆍ교수, 전 하나자산신탁(주) 상근감사위원, 전 삼성선물(주) 상근감사 등 오랜 실무 경험을 통해 회사의 내부통제 및 내부감시 장치 운영 현황 점검 등 감사위원회가 수행하여야 할 주요 경영사항에 대한 감시 및 견제 업무에 대해 뛰어난 전문성을 갖고 있어 감사위원으로 선임
임원후보추천위원회
발행회사임원
해당사항 없음

박찬수
2022.03.24 ~ 2025.03.23
X
-
서울대학교 경영학과, 미시간 대학교 앤아버 MBA, 스탠퍼드대 경영학 박사 과정을 수료한 전문가로, 한국마케팅학회 부회장 겸 편집위원장을 역임한 경험을 바탕으로 당사 감사위원회의 다양성을 제고할 수 있는 적임자로 판단하여 사외이사인 감사위원으로 선임
임원후보추천위원회
관련없음
해당사항 없음

기은선
2022.03.24 ~ 2025.03.23
X
-
공인회계사 자격을 갖춘 전문가로, 삼일회계법인(PwC) 및 한국조세재정연구원 세법연구센터에서 근무하는 등 다수의 회계 관련 분야의 경험을 보유하고 있는바, 당사 감사위원회의 역할 및 의무를 독립적으로 수행할 수 있는 적임자로 판단하여 사외이사인 감사위원으로 선임
임원후보추천위원회
관련없음
해당사항 없음

주) 상기 감사위원 임기만료일은 당사 정관 제34조에 의거, 해당연도 정기주주총회종결 시 까지임.

(3) 감사위원회의 주요활동내역

회차
개최일자
의안내용
가결여부
위원의 성명

이현주
김형남
박찬수
기은선

출석률100%
출석률100%
출석률100%
출석률100%

찬반여부

1차
2023.02.08
제43기 감사위원회 운영실적 등 평가(안) 결의의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

제43기 결산을 위한 재무제표 및 영업보고서 승인(안) 심의의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

내부통제시스템 평가(안) 심의의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

제43기 내부통제 체제운영결과 및 제44기 내부통제 연간계획 보고의 건
보고
-
-
-
-

2차
2023.03.03
제43기 감사보고서(안) 결의의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

제43기 정기주주총회 의안 및 서류조사결과(안) 결의의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

내부회계관리제도 평가(안) 심의의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

자금세탁방지업무 감사결과 이사회 보고(안) 심의의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

외부감사인의 주요 감사사항(43기)에 대한 보고의 건
보고
-
-
-
-

내부회계관리제도 운영실태 보고의 건
보고
-
-
-
-

3차
2023.03.24
감사위원회 위원장 선임(안) 결의의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성

(4) 감사위원회 교육실시 계획감사위원회 위원의 역할과 책임을 명확히 인지하고, 내부회계관리제도 및 관련 법령에 대한 이해를 높이기 위하여 교육을 실시하고, 회사의 사업 현황, 외부감사인의 회계감사 및 내부통제에 관한 점검 결과, 경영진단 결과 등을 주기적으로 제공하여 실효성 있는 교육이 이루어지게 할 계획임

(5) 감사위원회 지원조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

감사실
5
상무보 1명, 차장 1명, 과장 1명, 대리 1명, 사원 1명(평균 4.93년)
- 외부감사인 선정- 내부통제시스템 평가- 내부회계관리제도 운영 평가- 본점/영업점 감사 및 관계회사 조사 수행- 외부 감독기관 수검 대응

나. 준법감시인(1) 준법감시인의 인적사항 및 주요경력

성명
성별
출생년월
직위
등기임원여부
상근여부
주요경력
재직기간
비고

이재일
남
1973.08
상무보
미등기
상근
고려대학교 법학전)다올투자증권 법무팀장
2015.01.18~
2022.12.22준법감시인 신규선임

(2) 준법감시인의 주요 활동내역 및 그 처리결과

일시
주요 활동내역
점검대상(교육대상)

2023-01-03
K-OTC시장 부정거래행위 등의 예방조치 실적보고(2022년 4분기)
각 영업점

2023-01-03
공매도호가 사후관리 자료제출(2022년 12월)
법인영업본부, 각 영업점

2023-01-06
불공정거래 적출 현황 점검 자료 제출(국민연금공단)
법인영업본부, 금융솔루션센터, 채권금융센터 및 각 영업점

2023-01-10
회원감리에 따른 답변서 제출의 건
컴플라이언스팀

2023-01-10
정보교류 차단장치 운영정책 개정(안) 보고
전사

2023-01-13
2022년 4분기 자금세탁방지 제도이행평가 결과 보고의 건.(평가기준월: 09월)
전사

2023-01-13
직원알기제도에 따른 '22년도 임직원의 신원확인 결과 및 관리방안의 건
전사

2023-01-17
'22년 하반기 장외파생상품 위험관리 자체평가 보고의 건
리스크관리팀

2023-01-17
2023년 자금세탁방지 AML 전사위험평가 수행 사전교육 결과 보고
각 부서별 자금세탁방지 담당자 (총 4명)

2023-01-18
2023년 제1차 이사회의안 사전검토의 건
전사

2023-01-20
'23년 01월 「윤리 · 준법의 날」교육 시행의 건 (불건전영업행위 금지교육)
전사

2023-01-25
2022년 4분기 임직원 매매실태 점검 결과 보고
전사

2023-01-27
임직원의 자기매매 유의사항 안내
전사

2023-01-30
RBA 전사위험평가 결과 보고(23년1회차)
영업부, 고객만족센터

2023-01-31
'22.4분기 재산상 이익제공 및 수령의 적정성 점검결과 보고
전사

2023-01-31
2022년 4분기 내부통제 활동 보고
전사

2023-02-01
고객확인제도(CDD)의 적정성 점검결과 보고의 건
IB업무 수행 부서

2023-02-02
공매도호가 사후관리 자료제출(2023년 1월)
법인영업본부, 각 영업점

2023-02-02
공매도호가 사후관리 자료제출(2023년 1월)
법인영업본부, 각 영업점

2023-02-07
제2023-1차 임원후보 추천위원회 의안 사전검토의 건
전사

2023-02-07
제2023-1차 보수위원회 의안 사전검토의 건
전사

2023-02-07
제2023-2차 이사회 의안 사전검토의 건
전사

2023-02-08
(컴플라이언스팀) 공매도 업무 관련 내부통제절차 업무개선사항 보고
컴플라이언스팀

2023-02-10
임원 대상 윤리·준법 교육 결과 보고 (2023.02월)
임원(총 30명)

2023-02-13
'23.01월 임직원 매매실태 점검 결과 보고(리서치본부, 법인영업본부, 리테일본부 영업점)
리서치본부, 법인영업본부, 리테일본부 영업점

2023-02-21
'23.02월 「윤리 · 준법의 날」교육 시행의 건(재산상 이익 제공 및 수령 준수사항)
전사

2023-02-23
제2023-1차 내부통제위원회 개최 결과보고
전사

2023-02-23
「임직원 재산상 이익의 제공 및 수령에 관한 지침」개정
전사

2023-02-27
제2023-3차 이사회의안 사전검토의 건
전사

2023-02-28
파생결합증권 관련 내부규정 준수여부 점검결과 제출
리스크관리팀,컴플라이언스팀,결제업무팀

2023-02-28
계열사 및 자회사의 자금세탁방지 업무 정기보고서 점검 결과 보고
다올저축은행, 다올인베스트먼트, 다올자산운용, DAOL Thailand

2023-03-02
제2023-4차 이사회의안 사전검토 요청의 건
전사

2023-03-02
공매도호가 사후관리 자료제출(2023년 2월)
법인영업본부, 각 영업점

2023-03-02
제2023-2차 임원후보 추천위원회 의안 사전검토의 건
전사

2023-03-02
2023년 자금세탁방지업무 담당자 및 책임자 임명 현황 보고
전사

2023-03-07
2023년도 자금세탁방지업무 교육계획 수립보고
전사

2023-03-07
제43기 내부통제 체제ㆍ운영에 대한 점검 결과 보고
전사

2023-03-07
제43기 자금세탁방지 업무 활동 및 제44기 업무 계획 보고
전사

2023-03-08
「K-OTC시장 부정거래행위 등의 예방에 관한 지침」개정
전사

2023-03-09
2023년도 리서치본부 교육 결과 보고
리서치본부(총 21명)

2023-03-13
임원 대상 윤리·준법 교육 결과 보고 (2023.03월)
임원(총 30명)

2023-03-16
'23.02월 임직원 매매실태 점검 결과 보고(리서치본부, 법인영업본부, 리테일본부 영업점)
리서치본부, 법인영업본부, 리테일본부 영업점

2023-03-17
「(자금세탁방지)실무에 바로 활용하는 고객확인의무(CDD)수행」 사이버교육 실시의 건
IB업무부서,채권중개부서,파생상품부서,영업점 임직원(총 130명)

2023-03-22
「예방조치요구에 의한 조치 및 모니터링시스템 운영지침」개정
전사

2023-03-22
제2023-5차 이사회의안 사전검토의 건
전사

2023-03-23
제2023-2차 보수위원회 의안 사전검토의 건
전사

2023-03-23
'23.03월 「윤리 · 준법의 날」교육 시행의 건(공매도 금지 등 불공정거래 예방교육)
전사

2023-03-24
[PI팀] 내부통제 체크리스트 개정의 건
PI팀

2023-03-27
[결제업무] 내부통제 체크리스트 개정의 건
결제업무팀

2023-03-27
[금융소비자보호] 내부통제 체크리스트 개정의 건
금융소비자보호팀

2023-03-27
[IB부문] 내부통제 체크리스트 개정의 건
IB부문

2023-03-27
[금융상품] 내부통제 체크리스트 개정의 건
금융상품팀

2023-03-27
[HR팀] 내부통제 체크리스트 개정의 건
HR팀

2023-03-27
[금융솔루션,금융시장] 내부통제 체크리스트 개정의 건
금융솔루션팀, 금융시장팀

2023-03-27
[인수금융팀] 내부통제 체크리스트 개정의 건
인수금융팀

2023-03-27
[그룹전략팀] 내부통제 체크리스트 개정의 건
그룹전략팀

2023-03-28
[고객만족센터]AML 거래 모니터링 점검결과 회신의 건(23년02월)
고객만족센터

2023-03-28
[영업부] 내부통제 체크리스트 개정의 건
영업부

2023-03-29
[IT센터] 내부통제 체크리스트 개정의 건
IT센터

2023-03-29
[리스크관리, 리스크심사] 내부통제 체크리스트 개정의 건
리스크관리팀, 리스크심사팀

2023-03-29
[홍보팀] 내부통제 체크리스트 개정의 건
홍보팀

2023-03-30
[리테일사업추진] 내부통제 체크리스트 개정의 건
리테일사업추진팀

2023-03-30
[법인영업본부] 내부통제 체크리스트 개정의 건
법인영업본부

2023-03-30
내부통제 체크리스트 개정의 건
고객만족센터, 컴플라이언스팀, 법무팀, 내부회계관리팀, 경영기획팀, 총무팀, SPC지원팀

(3) 준법지원인 등 지원조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

컴플라이언스팀
6
이사대우 1명, 부장 1명, 과장1명대리 1명, 사원 2명(평균 7.2년)
- 내부통제- 명령휴가, 광고심사- 불공정거래 모니터링- 자금세탁방지 업무 등

법무팀
3
사내변호사 2명, 사원 1명(평균 1.7년)
- 법률지원- 소송수행, 계약서 검토 등

3. 주주총회 등에 관한 사항

가. 투표제도 현황

(기준일 :
2022년 12월 31일
)

투표제도 종류
집중투표제
서면투표제
전자투표제

도입여부
배제
도입
도입

실시여부
-
-
제43기(2022년도)정기주주총회

나. 소수주주권 행사여부- 해당사항 없음
다. 경영권 경쟁여부- 해당사항 없음

라. 의결권 현황

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
주식수
비고

발행주식총수(A)
보통주
60,911,106
-

우선주
8,955,221
-

의결권없는 주식수(B)
보통주
1,741,289
자기주식

우선주
-
-

정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)
보통주
-
-

우선주
8,955,221
-

기타 법률에 의하여의결권 행사가 제한된 주식수(D)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권이 부활된 주식수(E)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권을 행사할 수 있는 주식수(F = A - B - C - D + E)
보통주
59,169,817
-

우선주
-
-

주) 당사가 발행한 보통주식수는 60,911,106주이며 상환전환우선주식은 8,955,221주입니다.상환전환우선주식은 당사 정관 제8조에 의해 소정의 배당을 하지 아니한다는 결의가 있는 경우가 아닌 한 의결권이 부여되지 않으므로, 신고서 제출일 현재 의결권 행사 가능 주식수는 보통주식에서 자기주식 1,741,289주를 제외한 59,169,817주입니다.

마. 주식사무

정관상 신주인수권의 내용

① 회사가 이사회의 결의로 신주를 발행하는 경우 다음 각호의 방식에 의한다.

1.주주에게 그가 가진 주식 수에 따라서 신주를 배정하기 위하여 신주인수의 청약을 할 기회를 부여하는 방식

2.신기술의 도입, 재무구조의 개선 등 회사의 경영상 목적을 달성하기 위하여 필요한 경우 제1호 외의 방법으로 특정한 자(회사의 주주를 포함한다)에게 신주를 배정하기 위하여 신주인수의 청약을 할 기회를 부여하는 방식

3.발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 제1호 외의 방법으로 불특정 다수인(회사의 주주를 포함한다)에게 신주인수의 청약을 할 기회를 부여하고 이에 따라 청약을 한 자에 대하여 신주를 배정하는 방식

② 제1항제3호의 방식으로 신주를 배정하는 경우에는 이사회의 결의로 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 방식으로 신주를 배정하여야 한다.

1.신주인수의 청약을 할 기회를 부여하는 자의 유형을 분류하지 아니하고 불특정 다수의 청약자에게 신주를 배정하는 방식

2. 관계법령에 따라 우리사주조합원에 대하여 신주를 배정하고 청약되지 아니한 주식까지 포함하여 불특정 다수인에게 신주인수의 청약을 할 기회를 부여하는 방식

3. 주주에 대하여 우선적으로 신주인수의 청약을 할 수 있는 기회를 부여하고 청약되지 아니한 주식이 있는 경우 이를 불특정 다수인에게 신주를 배정받을 기회를 부여하는 방식

4. 관계법령 규정에 의하여 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주 발행하는 경우

5. 투자매매업자 또는 투자중개업자가 인수인 또는 주선인으로서 마련한 수요예측 등 관계 법규에서 정하는 합리적인 기준에 따라 특정한 유형의 자에게 신주인수의 청약을 할 수 있는 기회를 부여하는 방식

③ 제1항 제2호 및 제3호에 따라 신주를 배정하는 경우 상법 제416조제1호, 제2호, 제2호의2, 제3호 및 제4호에서 정하는 사항을 그 납입기일의 2주 전까지 주주에게 통지하거나 공고하여야 한다. 다만, 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의9에 따라 주요사항보고서를 금융위원회 및 거래소에 공시함으로써 그 통지 및 공고를 갈음할 수 있다.

④ 제1항 각 호의 어느 하나의 방식에 의해 신주를 발행할 경우에는 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정한다.

⑤ 회사는 신주를 배정하는 경우 그 기일까지 신주인수의 청약을 하지 아니하거나 그 가액을 납입하지 아니한 주식이 발생하는 경우에 그 처리방법은 발행가액의 적정성등 관련 법령에서 정하는 바에 따라 이사회 결의로 정한다.

⑥ 회사는 신주를 배정하면서 발생하는 단주에 대한 처리방법은 이사회의 결의로 정한다.

⑦ 회사는 제1항 제1호에 따라 신주를 배정하는 경우에는 주주에게 신주인수권증서를 발행하여야 한다.

결 산 일
12월 31일
정기주주총회
매 결산기 종료 후 3월 이내

주주명부폐쇄시기
결산일 익일부터 주총 결의일까지

주권의 종류
「주식·사채 등의 전자동륵에 관한 법률」에 따라 주권 및 신주인수권증서에 표시되어야 할 권리가 의무적으로전자등록됨에 따라 '주권의 종류'를 기재하지 않음.

명의개서대리인
국민은행(2073-8108)

주주의 특전
해당사항 없음
공고게재신문
인터넷 홈페이지 공고 (http://www.daolsecurities.com)

바. 주주총회 의사록 요약

주총일자
안 건
결의내용
비고

제43기정기주주총회(2023.03.24)
1. 제43기('22.1.1~'22.12.31) 재무제표 및 연결재무제표 승인의 건2. 제43기 이익배당 승인의 건3. 정관 변경의 건4. 이사 선임 승인의 건5. 감사위원 선임 승인의 건6. 감사위원이 아닌 이사의 보수한도 승인의 건7. 감사위원인 이사의 보수한도 승인의 건
원안대로 승인
-

제42기정기주주총회(2022.03.24)
1. 제42기('21.1.1~'21.12.31) 재무제표 및 연결재무제표 승인의 건2. 제42기 이익배당 승인의 건3. 정관 변경의 건4. 이사 선임 승인의 건5. 감사위원 선임 승인의 건6. 감사위원이 되는 사외이사 선임 승인의 건7. 감사위원이 아닌 이사의 보수한도 승인의 건8. 감사위원인 이사의 보수한도 승인의 건
원안대로 승인
-

제41기정기주주총회(2021.03.25)
1. 제41기('20.1.1~'20.12.31) 재무제표 및 연결재무제표 승인의 건2. 제41기 이익배당 승인의 건3. 정관 변경의 건4. 이사 선임 승인의 건5. 감사위원이 되는 사외이사 선임 승인의 건6. 감사위원 선임 승인의 건7. 감사위원이 아닌 이사의 보수한도 승인의 건8. 감사위원인 이사의 보수한도 승인의 건9. 임원퇴직금 지급규정 변경 승인의 건
원안대로 승인
-

제40기정기주주총회(2020.03.26)
1. 제40기('19.1.1~'19.12.31) 재무제표 및 연결재무제표 승인의 건2. 제40기 이익배당 승인의 건3. 정관 변경의 건4. 감사위원이 되는 사외이사 선임 승인의 건5. 사외이사인 감사위원 선임 승인의 건6. 감사위원이 아닌 이사의 보수한도 승인의 건7. 감사위원인 이사의 보수한도 승인의 건
원안대로 승인
-

제39기정기주주총회(2019.03.27)
1. 제39기('18.1.1~'18.12.31) 재무제표 및 연결재무제표 승인의 건2. 정관 변경의 건3. 사내이사 선임의 건4. 사외이사 선임의 건5. 감사위원이 아닌 이사의 보수한도 승인의 건6. 감사위원인 이사의 보수한도 승인의 건
원안대로 승인
-

제38기정기주주총회(2018.03.30)
1. 제38기('17.1.1~'17.12.31) 재무제표 및 연결재무제표 승인의 건2. 정관 변경의 건3. 사내이사 선임의 건4. 사외이사 선임의 건5. 감사위원이 되는 사외이사 선임의 건6. 감사위원 선임의 건7. 감사위원이 아닌 이사의 보수한도 승인의 건8. 감사위원인 이사의 보수한도 승인의 건
원안대로 승인
-

VI. 주주에 관한 사항

가. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 주, %)

성 명
관 계
주식의종류
소유주식수 및 지분율
비고

2022.12.31
2023.07.24

주식수
지분율
주식수
지분율

이병철
최대주주
보통주
15,117,755
25.07
15,117,755
24.82
-

최석종
발행회사임원
보통주
160,000
0.27
0
0.00
발행회사임원 제외

이창근
발행회사임원
보통주
43,266
0.07
43,266
0.07
-

황준호
발행회사임원
보통주
12,385
0.02
12,385
0.02
-

김형남
발행회사임원
보통주
120,336
0.20
126,957
0.21
-

신진호
계열사임원
보통주
25,000
0.04
0
0.00
계열사임원 제외

김태우
계열사임원
보통주
10,000
0.02
10,000
0.02
-

안태우
계열사임원
보통주
33,319
0.06
33,319
0.05
-

김정수
계열사임원
보통주
13,319
0.02
13,319
0.02
-

전수광
계열사임원
보통주
2,265
0.00
2,265
0.00
-

양병삼
계열사임원
보통주
21,470
0.04
21,470
0.04
-

남윤근
계열사임원
보통주
5,000
0.01
5,000
0.01
-

계
보통주
15,564,115
25.81
15,385,736
25.26
-

우선주
-
-
-
-
-

주1) 지분율은 보통주, 우선주 각각의 지분율로 기재주2) 당분기 중 상환전환우선주의 보통주 전환 청구에 따른 전체 보통주식수 증가로 최대주주 및 특수관계인의 지분율이 변동하였습니다.
나. 최대주주의 주요경력 및 개요

직 명(상근여부)
등기임원여부
성명
출생년월
약 력
담당업무
재직기간
겸임현황

대표이사(상근)
등기
이병철
1969년 03월
고려대 경영학(중퇴)현) 다올금융그룹 회장
회장
2016.07.13~
-

다. 최대주주의 변경내용- 해당사항 없음

라. 5%이상 주주 주식 소유현황

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 주)

구분
주주명
소유주식수
지분율(%)
비고

5% 이상 주주
이병철
15,117,755
24.82
주1)

김기수
4,309,844
7.07
주2)

최순자
3,896,754
6.40
주2)

주1) 상환전환우선주의 보통주 전환 청구에 따른 전체 보통주식수 증가에 따른 지분율 변동(최대주주 소유주식수 변동은 없음) 주2) 주식 취득에 따른 대상 추가(관련공시 : 주식등의대량보유상황보고서(약식) 2023.05.23)
마. 소액주주 현황

(기준일 :
2022년 12월 31일
)
(단위 : 주)

구 분
주주
소유주식
비 고

소액주주수
전체주주수
비율(%)
소액주식수
총발행주식수
비율(%)

소액주주
17,943
17,950
99.96
37,744,993
60,314,092
62.58
-

주) 상기 현황은 보통주 기준 현황이며, 최근 주주명부 폐쇄일인 2022년 12월 31일 기준 당사 명의개서 대리인인 한국예탁결제원에서 제공한 주식분포상황표를 기준으로 작성한 것입니다. 소액주주는 발행주식총수의 1/100에 미달하는 주식을 소유한 주주를 말합니다.

바. 최근 6개월 간의 주가 및 주식 거래실적

(단위 : 원, 주)

종 류
2023.06
2023.05
2023.04
2023.03
2023.02
2023.01

보통주
최 고
3,820
4,330
6,120
5,380
4,945
3,395

최 저
3,355
3,510
3,020
4,505
3,435
2,575

평 균
3,565
3,979
5,095
4,942
4,229
3,078

일간거래량
최 고
686,864
7,044,106
40,789,914
1,096,837
3,641,290
7,992,747

최 저
135,369
390,669
280,607
249,972
527,594
371,428

월간거래량
6,618,773
40,980,250
83,294,140
12,349,338
21,319,114
21,963,978

※ 우선주는 비상장 주식으로 장내거래되고 있지 않습니다.

VII. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원 등의 현황

가. 임원 현황(1) 등기임원

(기준일 :
2023년 07월 24일
)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
등기임원여부
상근여부
담당업무
주요경력
소유주식수
최대주주와의관계
재직기간
임기만료일

의결권있는 주식
의결권없는 주식

이병철
남
1969년 03월
회장
사내이사
상근
대표이사
고려대 경영학(중퇴)현)다올금융그룹 회장
15,117,755
-
최대주주본인
2016.07.13~
2025년 03월 23일

이창근
남
1964년 11월
사장
사내이사
상근
부회장
동국대 농경제학다올투자증권 IB부문 대표
43,266
-
발행회사임원
2009.03.27~
2024년 03월 24일

황준호
남
1963년 01월
사장
사내이사
상근
대표이사

서울대 경영학, Wharton School MBA다올저축은행 대표이사/사장

12,385
-
발행회사임원
2023.03.21~
2025년 03월 24일

김형남
남
1956년 03월
감사위원
사내이사
상근
감사위원
국민대 법학, 연세대 행정대학원삼성선물(주) 상근감사
126,957
-
발행회사임원
2018.03.30~
2024년 03월 24일

이현주
남
1959년 01월
이사
사외이사
비상근
감사위원임원후보추천위원

고려대 경영학미시간 경영대학원 경영학 MBAHana Bancorp. President

-
-
해당사항없음
2020.03.26~
2025년 03월 24일

이 혁
남
1963년 07월
이사
사외이사
비상근
리스크관리위원임원후보추천위원

고려대 법학홍익대학교 세무대학원 최고위과정현)법무법인 LEE & LEE 대표변호사

-
-
해당사항없음
2021.03.25~
2024년 03월 24일

박찬수
남
1962년 07월
이사
사외이사
비상근
감사위원보수위원

서울대 경영학, University of Michigan MBAStanford University 통계학 석사, 경영학 박사고려대학교 교수

-
-

해당사항없음

2022.03.24~

2025년 03월 23일

이상무
남
1968년 12월
이사
사외이사
비상근
임원후보추천위원리스크관리위원
서울대 경제학서울대 대학원 경영학과(재무) 수료(주)에스엘플랫폼 대표이사
-
-

해당사항없음

2022.03.24~

2024년 03월 24일

기은선
여
1977년 08월
이사
사외이사
비상근
감사위원보수위원
고려대 경영학서울대 대학원 경영학 석사고려대 대학원 경영학 박사강원대학교 경영회계학부 부교수
-
-

해당사항없음

2022.03.24~

2025년 03월 23일

주) 상기 등기이사 임기만료일은 당사 정관 제34조에 의거, 해당연도 정기주주총회 종결시 까지임.

(2) 미등기임원

성명
성별
출생년월
직위
등기임원여부
상근여부
담당업무
주요경력
소유주식수
최대주주와의관계
재직기간
임기만료일

의결권있는 주식
의결권없는 주식

장정욱
남
1962년 10월
부사장
비등기
상근
커뮤니케이션실장
한국외대 프랑스어학 NH투자증권 상무보
37,550
-
해당사항없음
2016.05.01~
-

이선범
남
1968년 6월
부사장
비등기
상근
S&T부문대표
Indiana Univ. Bloomington 경영학Syracuse Univ. 대학원 경제학이베스트투자증권 Trading Solution 본부장
-
-
해당사항없음
2023.04.20~

장호석
남
1971년 12월
부사장
비등기
상근
IB부문대표
단국대 법학, 고려대 경영대학원 MBA 다올투자증권 종합투자부문장
27,702
-
해당사항없음
2017.03.23~
-

김종태
남
1961년 10월
전무
비등기
상근
리테일금융센터장
고려대 통계학메리츠증권 영업이사
-
-
해당사항없음
2023.05.25~

이한태
남
1964년 12월
전무
비등기
상근
영업부 소속
고려대 경제학 다올투자증권 강남금융센터장
-
-
해당사항없음
2010.10.22~
-

전수광
남
1972년 2월
전무
비등기
상근
경영지원본부장
연세대 경영학 다올투자증권 기획팀장
2,265
-
계열회사임원
2017.01.01~
-

김진태
남
1968년 7월
상무
비등기
상근
리테일본부장
성균관대 경제학 미래에셋대우 WM프로세스혁신TF 이사대우
-
-
해당사항없음
2021.01.11~
-

박원한
남
1969년 4월
상무보
비등기
상근
IB투자실장
강남대 부동산학 다올투자증권 종합투자1센터장
10,000
-
해당사항없음
2020.01.01~
-

황병민
남
1970년 11월
상무
비등기
상근
감사실장
명지대 법학, 성균관대 대학원 법학다올자산운용 컴플라이언스본부장
-
-
해당사항없음
2023.06.01~
-

윤신영
남
1972년 3월
상무
비등기
상근
채권본부장
경희대 무역학, 경희대 대학원 무역학 다올투자증권 금융솔루션센터장
-
-
해당사항없음
2019.01.01~
-

이승규
남
1972년 5월
상무보
비등기
상근
1본부장
숭실대 무역학 다올투자증권 종합투자2센터장
-
-
해당사항없음
2020.04.27~
-

곽황영
남
1973년 2월
상무
비등기
상근
경영지원실장
성균관대 경영학 다올투자증권 인사총무팀장
1,398
-
해당사항없음
2018.01.01~
-

허형욱
남
1973년 4월
상무
비등기
상근
법인영업본부장
서강대 경제학 다올투자증권 법인영업2팀장
-
-
해당사항없음
2016.01.01~
-

남윤근
남
1973년 7월
상무
비등기
상근
기획실장
성균관대 경영학 삼일회계법인, 하나금융투자
5,000
-
계열회사임원
2020.01.01~
-

김덕연
남
1974년 12월
상무
비등기
상근
재무실장
동국대 경제학, 서강대 대학원 경제학 다올투자증권 재무팀장
-
-
해당사항없음
2021.01.01~
-

김종구
남
1969년 7월
상무보
비등기
상근
Biz솔루션센터장
성균관대 경제학 다올투자증권 해외주식운영팀장
-
-
해당사항없음
2022.01.01~
-

윤인환
남
1969년 10월
상무보
비등기
상근
준법지원팀장
경희대 경제학 다올투자증권 감사실장
-
-
해당사항없음
2022.01.01~
-

김성우
남
1970년 3월
상무보
비등기
상근
리스크심사실장
경희대 경영학 다올투자증권 준법감시인
-
-
계열회사임원
2020.01.01~
-

장혁수
남
1970년 9월
상무보
비등기
상근
금융시장팀장
고려대 경영학, 고려대 대학원 경영학 다올투자증권 채권금융팀장
-
-
해당사항없음
2018.01.01~
-

김동응
여
1972년 6월
상무보
비등기
상근
금융상품팀장
서울여대 불문학 다올투자증권 법인금융팀장
-
-
해당사항없음
2021.01.01~
-

오임권
남
1972년 2월
상무보
비등기
상근
IT센터장
서울산업대 전자계산학다올투자증권 IT운영실장
-
-
해당사항없음
2023.01.01~
-

민두하
남
1973년 7월
상무보
비등기
상근
경영전략실장
고려대 경영학, 서울대 경영전문대학원 MBA다올투자증권 경영전략팀장
-
-
해당사항없음
2023.01.01~
-

이재일
남
1973년 8월
상무보
비등기
상근
컴플라이언스실장
고려대 법학다올투자증권 법무팀장
-
-
해당사항없음
2023.01.01~
-

이대전
남
1974년 3월
상무보
비등기
상근
금융소비자보호실장
연세대 경제학다올투자증권 내부회계관리팀장
-
-
해당사항없음
2023.01.01~
-

이재명
남
1975년 2월
상무보
비등기
상근
HR팀장
성균관대 경영학,성균관대 경영전문대학원 MBA 다올투자증권 경영혁신팀장
-
-
계열회사임원
2022.01.01~
-

류종열
남
1975년 10월
상무보
비등기
상근
액티브솔루션팀장
고려대 경영학 다올투자증권 법인영업팀 이사대우
-
-
해당사항없음
2022.01.01~
-

김현
남
1976년 2월
상무보
비등기
상근
리서치본부장
서울대 건축학 메리츠증권 기업분석팀 관리이사
-
-
해당사항없음
2021.12.23~
-

심정욱
남
1977년 4월
상무보
비등기
상근
2센터장

서울대 기계항공공학, 고려대 경영전문대학원MBA다올투자증권 대체투자본부장

-
-
해당사항없음
2022.06.27~
-

한승엽
남
1980년 10월
상무보
비등기
상근
1센터장
서울대 경제학 다올투자증권 종합투자실장
-
-
해당사항없음
2022.01.01~
-

김준영
남
1981년 1월
상무보
비등기
상근
기업금융본부장
서강대 경영학이베스트투자증권
-
-
해당사항없음
2023.04.20~

전동연
남
1981년 3월
상무보
비등기
상근
경영기획팀장
고려대 사회학 다올투자증권 사업기획팀장
-
-
해당사항없음
2022.06.13~
-

김정준
남
1982년 7월
상무보
비등기
상근
파생상품본부장
The Ohio State Univ. 경영학,연세대 경제대학원 금융공학HSBC 금융시장부 본부장
20,000
-
해당사항없음
2022.01.25~
-

나. 임원의 겸직현황

(1) 미등기임원

(기준일 : 2023년 07월 24일)

성명
회사명
직책
비고

윤인환
다올자산운용(주)다올프라이빗에쿼티(주)케이티비프라이빗에쿼티(주)다올신용정보(주)
감사
-

전수광
다올신용정보(주)다올프라이빗에쿼티(주)케이티비프라이빗에쿼티(주)
기타비상무이사
-

Daol New York, LLC.
비상근이사
-

남윤근
다올프라이빗에쿼티(주)케이티비프라이빗에쿼티(주)
기타비상무이사
-

민두하
Daol New York, LLC.
비상근이사
-

이재명
다올신용정보(주)
기타비상무이사
-

다. 직원 등 현황당사의 직원은 2023년 3월 31일 현재 총 352명입니다. 연간 급여 총액은 2023년 1월 1일부터 2023년 3월 31일까지의 지급한 급여의 합계이며, 1인 평균 급여액은 동기간에 해당하는 인당 평균 급여액입니다.

(기준일 :
2023년 03월 31일
)
(단위 : 백만원)

직원
소속 외근로자
비고

사업부문
성별
직 원 수
평 균근속연수
연간급여총 액
1인평균급여액
남
여
계

기간의 정함이없는 근로자
기간제근로자
합 계

전체
(단시간근로자)
전체
(단시간근로자)

전부문
남
74
-
134
5
208
4년 0개월
12,398
52
11
14
25
-

전부문
여
92
2
52
-
144
4년 2개월
2,673
18
-

합 계
166
2
186
5
352
4년 1개월
15,071
39
-

주1) 직원수 : 기준일 재직자 기준 (등기임원 제외)주2) 1인 평균 급여액 = 매월 평균급여액(월 급여총액 / 월 평균근무 인원수)의 합주3) 상기내역은 별도 기준임

라. 미등기임원 보수 현황

(기준일 :
2023년 03월 31일
)
(단위 : 백만원)

구 분
인원수
연간급여 총액
1인평균 급여액
비고

미등기임원
29
2,030
64
-

주1) 인원수 : 기준일 재직자 기준주2) 1인 평균 급여액 = 매월 평균급여액(월 급여총액 / 월 평균근무 인원수)의 합주3) 상기내역은 별도 기준임

2. 임원의 보수 등

<이사ㆍ감사 전체의 보수현황>

가. 이사ㆍ감사 전체의 보수현황(1) 주주총회 승인금액

(단위 : 백만원)

구 분
인원수
주주총회 승인금액
비고

감사위원이 아닌 이사의 보수한도
5
10,000
-

감사위원인 이사의 보수한도
4
1,000
-

(2) 보수지급금액

(가) 이사ㆍ감사 전체

(단위 : 백만원)

인원수
보수총액
1인당 평균보수액
비고

9
2,018
578
--

주) 퇴임 임원의 보수 및 퇴직금 포함

(나) 유형별

(단위 : 백만원)

구 분
인원수
보수총액
1인당평균보수액
비고

등기이사(사외이사, 감사위원회 위원 제외)
3
1,871
516
-

사외이사(감사위원회 위원 제외)
2
25
13
-

감사위원회 위원
4
122
49
-

감사
-
-
-
-

주) 퇴임 임원의 보수 및 퇴직금 포함

(3) 이사ㆍ감사의 보수지급기준

이사ㆍ감사의 보수는 주주총회의 승인을 받은 금액 내에서 직책 및 직급 리더십, 전문성, 회사기여도 등을 감안하여 이사회에서 정한 기준에 따라 집행하고 있습니다.

나. 이사ㆍ감사의 개인별 보수현황

(단위 : 백만원)

이름
직위
보수총액
보수총액에 포함되지 않는 보수

최석종
부회장
1,243
-

다. 보수지급금액 5억원 이상 중 상위 5명의 개인별 보수현황

(단위 : 백만원)

이름
보수의 종류
총액
산정기준 및 방법

최석종
근로소득
급여
165
1. 기본급이사회의 결의에 따라 지급(부회장), 리더십, 전문성, 회사기여도 등을 종합적으로 반영하여 기본급을 연 5억으로 정하고 매월 균등 지급2. 업무추진비이사회의 결의에 따라 업무추진비를 연 2억으로 정하고 매월 균등 지급

상여
-
해당사항 없음

주식매수선택권행사이익
-
해당사항 없음

기타 근로소득
1
복리후생 규정에 따른 지원금액 0.6백만원

퇴직소득
1,078
임원 퇴직금 지급 규정 조항에 따라, 월기준급여액에, 근속기간(84개월)에 따른 퇴직금 지급률을 반영하여 퇴직시점에 확정기여형 퇴직연금 계좌에 회사가 불입한 누적 금액 기재

기타소득
-
해당사항 없음

VIII. 계열회사 등에 관한 사항

가. 계열회사 현황(요약)

(기준일 :
2023년 3월 31일
)
(단위 : 사)

기업집단의 명칭
계열회사의 수

상장
비상장
계

다올투자증권
1
33
34

나. 관련법령상의 규제내용 등- 독점규제 및 공정거래에 관한 법률에 의한 상호출자제한 등은 해당되지 않음

다. 타법인출자 현황(요약)

(기준일 :
2023년 3월 31일
)
(단위 : 백만원)

출자목적
출자회사수
총 출자금액

상장
비상장
계
기초장부가액
증가(감소)
기말장부가액

취득(처분)
평가손익

경영참여
-
7
7
366,975
-68,462
-
298,513

일반투자
-
-
-
-
-
-
-

단순투자
1
51
52
120,343
-1,562
-588
118,193

계
1
58
59
487,318
-70,024
-588
416,706

IX. 대주주 등과의 거래내용

가. 대주주 등에 대한 신용공여 등

(1) 당분기 중 특수관계자와의 거래 내역은 다음과 같습니다.

법인명

DAOL (Thailand) PCL (태국 현지법인)

관계

계열회사

신용공여 종류

해외 현지법인에 대한 대출

신용공여 개시일

2023.03.09

신용공여 종료일

2024.03.08

신용공여 목적

해외 현지법인 자회사 자본 증자

신용공여 금액

USD 11,400,000 (\15,082백만원)

금리(수수료)

연 4.6%

주요 특별약정

-

이사회 결의일

2023.03.03

근거법규

자본시장법 제34조 제2항 및 동법 시행령 제38조 제2항 2호, 자본시장법 제77조의3 제9항

나. 대주주와의 자산양수도 등- 해당사항 없음
다. 대주주와의 영업거래 등 - 해당사항 없음
라. 이해관계자와의 영업거래 등(1) 당분기 중 특수관계자와의 거래 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분
회사의 명칭
거래내역
수익
비용
증자(감자)

종속기업
다올인베스트먼트㈜
배당금수익
7,800
-
-

㈜다올저축은행
이자비용
-
2
-

기타비용
-
6
-

Daol Securities (Thailand) PCL
이자수익
44
-
-

인베스토리제이차㈜
수수료수익
37
-
-

케이티비파이어레드제육차㈜
전단채평가손실
-
36
-

제이온파주㈜
전단채평가손실
-
143
-

뉴테란대전㈜
전단채평가손실
-
4,949
-

케이티비파이어레드제팔차㈜
사모사채평가손실
-
1
-

케이티비비전제오차㈜
전단채평가손실
-
117
-

카이로스제십차㈜
전단채평가손실
-
3,500
-

이케이디제이차㈜
사모사채평가손실
-
873
-

뉴테란월문㈜
전단채평가손실
-
56
-

인베스토리제이차㈜
전단채평가손실
-
1,746
-

케이엔아산제일차㈜
전단채평가손실
-
56
-

부금일물류퍼스트㈜
전단채평가손실
-
808
-

사모사채평가손실
-
10
-

부금일물류세컨드㈜
전단채평가손실
-
808
-

사모사채평가손실
-
10
-

푸른다올제일차㈜
전단채평가손실
-
185
-

뉴테란대전제이차㈜
전단채평가손실
-
6,374
-

제이온베이직㈜
전단채평가손실
-
7,200
-

제이온월곶㈜
전단채평가손실
-
4,950
-

기네스제일차㈜
전단채평가손실
-
4
-

케이티비타이거제이차㈜
전단채평가손실
-
2,625
-

다올라이트블루제오차㈜
전단채평가손실
-
493
-

가드디엘제사차㈜
전단채평가손실
-
320
-

디에이지축제일차㈜
전단채평가손실
-
7
-

관계기업
엘디(LD) 신기술사업투자조합 4호
출자금회수
-
-
(1,070)

합계
7,881
35,279
(1,070)

(2) 당기말 현재 특수관계자와의 채권ㆍ채무잔액은 다음과 같습니다

(단위 : 백만원)

구분
회사의 명칭
계정과목
당분기말

채권(*2)
채무

종속기업
다올자산운용㈜
기타미수금
1,314
-

케이티비프라이빗에쿼티㈜
기타미지급금
-
11

다올신용정보㈜
기타미지급금
-
3

㈜다올저축은행
리스부채
-
66

Daol Securities (Thailand) PCL
기타미수금
44
-

합계
1,358
80

특수관계자 채권에 대하여 당기말 현재 설정한 대손충당금은 없습니다.

X. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

1. 공시내용 진행 및 변경사항

- 당사 자회사 태국법인 매각추진 보도에 대해 매각과 관련하여 조건, 거래상대방 및 일정 등 구체적으로 결정된 바 없음을 해명함 ※ 관련공시 : '23.04.05 풍문 또는 보도에 대한 해명(미확정) '23.07.04 풍문 또는 보도에 대한 해명(미확정)- 당사 우선주주의 보통주식 전환 청구에 따라, 전환청구 일자, 전환청구 주식수, 전환 조건, 전환 후 발행주식 총수 및 자본금 변동 현황 공시 ※ 관련공시 : '23.03.31 기타 경영사항(자율공시) '23.04.21 기타 경영사항(자율공시)

2. 우발부채 등에 관한 사항

가. 당분기말 및 전기말 현재 연결실체가 금융기관과 체결한 약정은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

약정사항
금융기관
당분기말
전기말

운영자금대출 등
한국증권금융㈜
630,000
630,000

할인어음
한국증권금융㈜
100,000
100,000

일중대출(반일물)
한국증권금융㈜
200,000
200,000

일중대출(반일물)
㈜우리은행
10,000
10,000

일반대출(한도대)
㈜신한은행
5,000
5,000

일반대출(한도대)
㈜수협은행
15,000
15,000

일반대출(한도대)
한국산업은행
-
8,000

일반대출(한도대)
㈜농협은행
-
100,000

일반대출(한도대)
상호저축은행중앙회
60,000
60,000

차액결제대행(순이체한도)
㈜신한은행
8,000
8,000

당좌차월
㈜농협은행
5,000
5,000

합계
1,033,000
1,131,000

주) K-IFRS 적용 연결 재무제표 기준임

나. 당분기말 현재 연결실체의 은행차입금 등을 위하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

회사명
담보제공자산
장부가액
담보설정금액
채무금액
설정권자
담보제공 사유

(주)다올저축은행
지급준비예치금
155,853
60,000
-
상호저축은행중앙회
한도대출담보제공

1000 harbor Owner LLC
부동산
300,964
300,964
185,596
국민은행 뉴욕지점/우리은행 뉴욕지점
부동산대출담보제공

케이비이천로지스틱스제5호
토지
19,012
112,268
79,481
동양생명보험(주) 외
한도대출담보제공

건물
93,255

주) K-IFRS 적용 연결 재무제표 기준임
다. 중요한 소송사건 등증권신고서 제출일 전일 기준 연결실체가 피고로 계류 중인 소송사건은 12건 (소송금액 175,272백만원)입니다. 소송사건 중 주요 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

원고
피고
소송의 내용
소송금액
진행사항

주식회사 효성
연결실체 외 2개사
원고는 연결실체의 임무 위배 행위로 인하여 손해를 입었다며 약 2,778억원 중 일부 청구로 120억원의 배상을 청구함
12,000
3심 진행중

원고는 피고들에 대하여 일부청구인 위 전소의 잔부 중 일부인 청구취지 기재 원금 및 지연손해금의 지급을 구하기 위하여 소를 제기함
140,000
1심 진행중

베스트 레드 유한회사 외 5개사
연결실체 외 2개사
원고들의 업무수탁자 및 자산관리자인 연결실체가 그 의무를 해태하여 원고들에게 손해를 입혔음을 이유로 손해배상을 청구함
11,200
3심 진행중

하나증권(구. 하나금융투자)
다올자산운용㈜
판매사의 손해배상 청구
8,390
1심 진행중

개인
(주)다올저축은행 외 5
배당이의
1,175
1심 진행중

국민은행
다올자산운용㈜
수탁사의 손해배상 청구 상고심
1,017
3심 진행중

개인
연결실체
원고는 당사의 반대매매에 따른 주식들의 현재가치와 처분가격의 차액을 손해배상을 청구함
641
1심 진행중

개인
연결실체
당사와 금융자문계약을 체결한 원고가 당사는 PF관련 주선 업무 등을 수행한 사실이 없음에도 금융주선수수료를 수취하였다고 주장하며 부당이득금 반환을 청구함
625
1심 진행중

개인
(주)다올저축은행 외 3
채무부존재
69
1심 진행중

개인
(주)다올저축은행 외 8
채무부존재
61
1심 진행중

개인
(주)다올저축은행
부당이득금반환
50
1심 진행중

개인
(주)다올저축은행
채무부존재
44
2심 진행중

이외 계류중인 소송사건과 관련하여 최종 재판결과는 예측할 수 없습니다. 따라서, 이러한 소송사건의 불확실성은 증권신고서 제출일 전일 기준 연결실체의 연결 재무제표에 반영되어있지 아니합니다.
마. 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황

(기준일 : 2023년 3월 31일 )
(단위 : 매, 백만원)

제 출 처
매 수
금 액
비 고

은 행
-
-
-

금융기관(은행제외)
29
391,000
CP발행담보

법 인
-
-
-

기타(개인)
-
-
-

바. 지급보증 현황

당분기말과 전기말 현재 타인으로부터 제공받거나, 타인에게 제공하고 있는 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(1) 타인에게 제공받고 있는 지급보증 등의 내역

(단위 : 백만원)

제공하는자
제공받는자
보증금액
보증내용

당기말
전기말

서울보증보험
지배기업
2,629
-
법원공탁관련 보증

지배기업
2,305
2,305
인허가

지배기업
30
30
이행지급

다올신용정보㈜
1,152
1,253
계약이행보증

다올자산운용㈜
31
31
인허가

다올저축은행
3,742
2,497
법원공탁관련 보증

합계
9,889
6,116

주) K-IFRS 적용 연결 재무제표 기준임

(2) 타인에게 제공하고 있는 지급보증 등의 내역

(단위 : 백만원)

제공받는자
보증금액
보증내용

당분기말
전기말

케이티비비전제이차 외
118,400
84,900
사모사채인수확약

콘트라빈제일차 외
92,700
73,800
대출채권매입확약

그레이문제일차㈜
13,500
13,500
수익증권인수확약

합계
224,600
172,200

주) K-IFRS 적용 연결 재무제표 기준임

사. 그밖의 우발채무 등(1) 자산유동화증권 매입보장약정당분기말과 전기말 현재 연결실체가 체결한 유동화증권 매입보장약정은 없습니다.

(2) 기타 약정사항(주)다올저축은행은 대출을 실시하는 과정에서 발생할 수 있는 부동산 권리상의 하자등으로 인한 손실을 담보하기 위해 부보금액 6,442백만원의 저당권용권원보험을 퍼스트어메리칸권원보험㈜에 가입하고 있습니다. (주)다올저축은행의 현재 종합통장대출에 대한 총 여신 약정 한도는 1,301,797백만원입니다. 이중 실행된 대출잔액은 1,033,641백만원이며, 미사용약정금액은 268,156백만원입니다.

3. 제재 등과 관련된 사항

가. 제재현황

(1) 수사ㆍ사법기관의 제재현황- 회사 및 임직원에 대한 제재현황 : 해당사항 없습니다.(2) 행정기관의 제재현황1) 금융감독당국의 제재현황- 회사에 대한 제재

일자
제재기관
대상자
처벌 또는조치내용
횡령ㆍ배임금액
사유 및 근거법령
이행현황
재발방지 대책

2018.01.18 ~ 01.19
금융감독원
다올투자증권
기관주의
-
사유 : 증권의 발행인 등에 대한 인수증권 재매도약정 금지위반근거법령 : 자본시장법 제71조 제1호, 동법 시행령 제68조 제5항 제4호 나목
기한내자진 납부(20% 감경)
- 불건전영업에 대한 내부통제관리 및 모니터링 강화- 준법예방교육 실시

금융위원회
다올투자증권
과태료50백만원
-

2018.02.21
한국거래소
다올투자증권
회원경고
-
사유 : 허수성 주문의 수탁근거법령 : 시장감시규정 제21조, 제22조 제1항 및 동 규정 시행세칙 제14조 제1항 제4호
-
- 불공정거래 동일계산주체 모니터링 관련 전산개발 및 조치 강화

- 임직원(이사,감사,업무집행지시자,집행임원 및 중요한 직원)에 대한 제재

일자
제재기관
대상자
처벌 또는 조치내용
횡령ㆍ배임금액
사유 및 근거법령
이행현황
재발방지 대책

2018.01.19
금융감독원
前 상무 3년 11개월
퇴직자위법ㆍ부당사항(주의상당1명)
-
사유 : 증권의 발행인 등에 대한 인수증권 재매도약정 금지 위반근거법령 : 자본시장법 제71조 제7호, 동법시행령 제68조 제5항 제4호
관련자징계
- 불건전영업행위 금지사항에 대한 준법교육 실시

前 이사대우 2년 10개월
퇴직자위법ㆍ부당사항 (견책상당1명)
-
상동
상동
상동

2018.02.21
한국거래소
이사대우 8년 3개월대리 8년 4개월
회원처리사항(경징계,2명)
-
사유 : 불공정거래 모니터링 담당자 및 감독자로서 허수성 주문의 수탁 방지미비근거법령 : 시장감시규정 제21조, 제23조 및 동 규정 시행세칙 제16조 제2항, 제19조 제1항
주의조치
- 불공정거래 동일계산주체 모니터링 관련 전산개발 및 조치 강화- 업무 담당자 관련 규정 숙지 및 업무 절차 준수

2019.11.05
금융감독원
前 이사대우 2년 10개월前 부장 4년 5개월前 차장 4년 5개월
퇴직자위법ㆍ부당사항(정직 6월 상당 1명)퇴직자위법·부당사항(정직 3월 상당 2명)
-
사유: 투자중개업자의 투자일임 운용제한 위반근거법령 : 자본시장법 제7조 제4항, 제71조 제 6호, 동법시행령 제7조 제3항
조치요구대로 징계
- 불건전영업에 대한 내부통제관리 및 모니터링 강화- 준법예방교육 실시

前 과장 4년 8개월前 과장 5년 3개월
퇴직자위법ㆍ부당사항(견책 상당 2명)
-
사유 : 주문기록 유지의무 위반근거법령 : 자본시장법 제60조 제1항, 동법 시행령 제62조 제1항
관련자 징계(자율처리사항)
-주문기록 유지의무 위반 방지의 일환으로 주문확인내역 전산시스템 구축

2) 공정거래위원회의 제재현황- 회사 및 임직원에 대한 제재현황 : 해당사항 없습니다.3) 과세당국(국세청, 관세청 등)의 제재현황- 회사 및 임직원에 대한 제재현황 : 해당사항 없습니다.4) 기타 행정ㆍ공공기관의 제재현황- 회사 및 임직원에 대한 제재현황 : 해당사항 없습니다.
나. 한국거래소 등으로부터 받은 제재- 회사 및 임직원에 대한 제재현황 : 해당사항 없습니다.

다. 단기매매차익 발생 및 환수 등의 현황

- 당사는 공시대상기간 중 단기매매차익 발생사실을 증권선물위원회(금융감독원장)로부터 통보받은 바 없습니다.

4. 작성기준일 이후 발생한 주요사항 등 기타사항

- 해당사항 없음

XI. 상세표

1. 연결대상 종속회사 현황(상세)

상호
설립일
주소
주요사업
최근사업연도말자산총액
지배관계 근거
주요종속회사 여부

다올자산운용(주)
1999.09.11
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자업
78,487
상동
O(주)

케이티비프라이빗에쿼티(주)
2001.10.09
서울시 영등포구 여의나루로 60
기타금융업
4,713
상동
X

다올프라이빗에쿼티(주)
2021.12.30
서울시 영등포구 여의나루로 60
기타금융업
20,982
상동
X

다올신용정보(주)
1999.07.26
서울시 동작구 사당로 272
신용조사 및추심대행업
13,054
상동
X

(주)다올저축은행
1972.05.15
서울시 강남구 테헤란로 504
저축은행업
4,824,875
상동
O(주)

Daol Securities (Thailand) PCL
2019.12.27
87/2 CRC Tower, 9th, 18th, 39th Fl. All seasons Place, Wireless Rd, Lumpini, Patumwan, BKK 10330
금융투자업
247,407
상동
O(주)

Daol (Thailand) PCL
2002.12.12
87/2 CRC Tower, 39th Fl. All seasons Place, Wireless Rd, Lumpini, Patumwan, BKK 10330
지주회사
38,541
상동
X

Daol Lend (Thailand) Co., Ltd.
2020.02.20
87/2 CRC Tower, 45th Fl, All seasons Place, Wireless Rd, Lumpini, Patumwan, BKK 10330
기타금융업
11,598
상동
X

Daol Investment Management Co., Ltd.
2018.06.01
87/2 CRC Tower, 52nd Fl. All seasons Place, Wireless Rd, Lumpini, Patumwan, BKK 10330
집합투자기구
1,536
상동
X

Daol New York, LLC
2019.07.19
1270 Broadway Suit No.709, New York, NY 10001
집합투자업
1,666
상동
X

Daol REIT Management (Thailand)Co., Ltd.
2018.05.25
87/2 CRC Tower, 52nd Fl. All seasons Place, Wireless Rd, Lumpini, Patumwan, BKK 10330
기타금융업
704
상동
X

Daol Digital Partner
2020.01.10
87/2 CRC Tower, All Seansons Place, 45nd floor, Wireless Rd, Lumpini, Pathumwan, Bangkok 10330
디지털자산중개업
272
상동
X

다올KTB글로벌EMP증권자투자신탁
2019.07.19
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
6,543
상동
X

다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_자펀드
2014.04.14
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
5,142
상동
X

다올KTB리틀빅스타증권자투자신탁_모펀드
2014.04.14
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
6,535
상동
X

다올KTB 전단채증권 투자신탁
2016.01.13
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
14,380
상동
X

다올KTB G 시너지 전문투자형사모투자신탁제1호
2021.09.15
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
5,492
상동
X

BNK US밸류일반사모부동산투자3호
2021.11.29
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
54,484
상동
X

다올KTB넥스트원안성물류센터일반사모부동산투자신탁제1호
2022.01.28
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
3,646
상동
X

㈜케이비이천로지스틱스제5호
2021.05.14
서울시 강남구 테헤란로 129
집합투자기구
117,393
상동
O(주)

에스엠영등포제일차(주)
2021.05.21
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
5,147
상동
X

다올KTB글로벌구독경제EMP증권자투자신탁
2022.04.29
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
1,517
상동
X

다올파운트1등TDF2040증권투자신탁
2022.12.29
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
1,188
상동
X

케이티비파이어레드제오차(주)
2021.07.13
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
4,044
상동
X

이케이디제이차(주)
2021.08.05
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
3,050
상동
X

뉴테란월문(주)
2020.03.27
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
5,145
상동
X

인베스토리제이차(주)
2021.08.04
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
6,191
상동
X

디에이지축제일차(주)
2022.09.01
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
14,533
상동
X

케이티비파이어레드제육차(주)
2021.07.14
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
10,063
상동
X

디엠수원크레도(주)
2021.11.04
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
5,252
상동
X

인베스토리제십차(주)
2022.02.11
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
23,265
상동
X

제이온파주(주)
2021.09.08
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
4,163
상동
X

뉴테란대전(주)
2021.12.09
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
6,603
상동
X

케이티비파이어레드제팔차(주)
2021.10.26
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
7,710
상동
X

케이티비씨씨제일차(주)
2021.06.29
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
6,654
상동
X

케이엔아산제일차㈜
2022.01.12
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
5,083
상동
X

부금일물류퍼스트㈜
2022.02.10
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
17,437
상동
X

부금일물류세컨드㈜
2022.02.10
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
17,437
상동
X

푸른다올제일차㈜
2022.02.14
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
10,195
상동
X

뉴테란대전제이차㈜
2022.01.12
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
8,538
상동
X

케이티비타이거제일차㈜
2022.02.09
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
8,519
상동
X

제이온베이직(주)
2022.02.16
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
8,141
상동
X

제이온월곶(주)
2022.04.11
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
5,613
상동
X

인베스토리제칠차(주)
2021.12.06
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
4,046
상동
X

케이티비타이거제이차(주)
2022.02.10
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
3,587
상동
X

다올라이트블루제오차(주)
2022.06.03
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
10,240
상동
X

가드디엘제사차(주)
2022.05.17
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
1,146
상동
X

케이티비비전제오차(주)
2021.07.06
서울시 영등포구 여의나루로 60
집합투자기구
3,860
상동
X

1000 Harbor Boulevard Investor REIT LLC
2021.11.10
1209 Orange Street, Wilmington, New Castle County. Delaware 19801
집합투자기구
98,873
상동
O(주)

1000 Harbor JV LLC
2021.11.02
1209 Orange Street, Wilmington, New Castle County. Delaware 19801
집합투자기구
103,929
상동
O(주)

1000 Harbor Owner LLC
2021.10.26
501 Silverside Road, Suite 102, Wilmington, Delaware 19809
집합투자기구
295,642
상동
O(주)

2. 계열회사 현황(상세)

(기준일 :
2023년 03월 31일
)
(단위 : 사)

상장여부
회사수
기업명
법인등록번호

상장
1
다올투자증권(주)
110111-0878706

비상장
33
다올자산운용(주)
110111-1771438

케이티비프라이빗에쿼티(주)
110111-2348319

다올프라이빗에쿼티(주)
110111-8046347

(주)다올저축은행
110111-0129977

Daol New York, LLC
비상장(해외)

Daol (Thailand) PCL
비상장(해외)

Daol Investment Management Co., Ltd.
비상장(해외)

Daol REIT Management (Thailand) Co., Ltd.
비상장(해외)

Daol Securities (Thailand) PCL
비상장(해외)

Daol Lend (Thailand) Co., Ltd
비상장(해외)

Daol Digital Partners Co.,Ltd
비상장(해외)

ACE 사모투자전문회사
110113-0013762

Asia Clean Energy Ltd.
비상장(해외)

케이티비뉴레이크의료글로벌진출사모투자전문회사
110113-0018803

플렉서블패키징글로벌(주)
110111-7075595

헬스커넥트 주식회사
110111-4758392

(주)팀프레시
110111-6761096

다올프라이빗에쿼티슈피리어제일호사모투자합자회사
110113-0033520

차이나플래티넘사모투자전문회사
110113-0014942

코리아그로우쓰오퍼튜니티 제1호사모투자합자회사
110113-0024628

패키징얼라이언스그룹(구.에스원피앤피)
134811-0485476

클린뷰티홀딩스㈜
110111-7434890

케이티비2020르네상스사모투자합자회사
110113-0027052

에코팩홀딩스㈜
110111-7709615

승명실업㈜
110111-0820757

피에이지홀딩스㈜
110111-7777753

에피큐어홀딩스㈜
110111-7789336

엠지푸드솔루션(구.맛죤식품)
284411-0065051

테크닉골프홀딩스(주)
110111-8215091

케이티비2021아틀라스사모투자합자회사
110113-0032077

프레시로지스틱스홀딩스(주)
110111-8322846

(주)진한식품
284911-0103968

(주)다올자산개발
110111-5711175

3. 타법인출자 현황(상세)

(기준일 :
2023년 03월 31일
)
(단위 : 백만원, 주, %)

법인명
상장여부
최초취득일자
출자목적
최초취득금액
기초잔액
증가(감소)
기말잔액
최근사업연도재무현황

수량
지분율
장부가액
취득(처분)
평가손익
수량
지분율
장부가액
총자산
당기순손익

수량
금액

다올인베스트먼트㈜
상장
2008년 06월 24일
지배목적
153,412
52,000,000
52.00%
68,462
(52,000,000)
(68,462)
0
0
0.00%
0
324,860
13,308

다올자산운용㈜
비상장
1999년 09월 10일
지배목적
14,711
3,000,629
98.60%
59,802
0
0
0
3,000,629
98.62%
59,802
78,487
7,659

케이티비프라이빗에쿼티(비상장)
비상장
2001년 10월 10일
지배목적
1,170
5,020,000
100.00%
4,215
0
0
0
5,020,00
100.00%
4,215
4,713
171

다올신용정보㈜
비상장
2001년 12월 28일
지배목적
1,584
870,000
100.00%
12,730
0
0
0
870,000
100.00%
12,730
13,054
(1,672)

Daol (Thailand) PCL
비상장
2008년 07월 02일
지배목적
18,462
3,340,792
60.49%
13,205
0
0
0
3,340,792
60.49%
13,205
38,541
6,544

Daol New York, LLC
비상장
2020년 07월 01일
지배목적
1,184
0
100.00%
2,310
0
0
0
0
100.00%
2,310
1,666
(869)

KTBN14호 벤처투자조합(비상장)
비상장
2018년 01월 19일
투자목적
1,000
0
18.87%
1,000
0
(1,000)
0
0
18.87%
0
4,252
(3,032)

BNK US밸류전문투자형사모부동산투자신탁제1호
비상장
2021년 03월 04일
투자목적
12,750
0
16.28%
2,306
0
0
12
0
16.28%
2,318
12,818
421

ACE 사모투자 전문회사(비상장)
비상장
2009년 09월 25일
투자목적
175
0
9.66%
77
0
0
0
0
9.66%
77
544
(259)

차이나플래티넘 사모투자 전문회사(비상장)
비상장
2010년 12월 06일
투자목적
1,440
0
15.00%
1,599
0
0
0
0
15.00%
1,599
12,740
2,683

KTB2020르네상스PEF(비상장)
비상장
2020년 12월 14일
투자목적
3,885
0
9.01%
7,116
0
0
0
0
9.01%
7,116
77,066
(215)

디지털타임즈(비상장)
비상장
2009년 09월 07일
투자목적
1,200
340,000
38.64%
3,084
0
0
0
340,000
38.64%
3,084
13,343
3,459

Brightstorm(비상장)
비상장
2008년 04월 01일
투자목적
3
5,499,996
22.52%
0
0
0
0
5,499,996
22.50%
0
24
(61)

삼원에스앤디(비상장)
비상장
2000년 01월 20일
투자목적
2,000
819,210
15.75%
5,435
0
0
0
819,210
15.75%
5,435
62,447
756

케이씨이아이(비상장)
비상장
2001년 09월 07일
투자목적
920
443,790
14.79%
3,169
0
0
0
443,790
14.79%
3,169
24,841
1,831

CHATHAM INVESTMENT FUND Ⅳ, L.P(비상장)
비상장
2012년 12월 21일
투자목적
472
0
0.91%
401
0
0
0
0
0.09%
401
55,140
17

채권시장안정 전문투자형 사모증권투자신탁(채권-재간접형)
비상장
2020년 04월 01일
투자목적
1,800
0
0.06%
4,593
0
1,960
101
0
0.05%
6,654
7,495,066
2,482

한화회사채안정화전문투자형사모투자신탁(비상장)
비상장
2020년 06월 05일
투자목적
80
0
0.40%
235
0
0
2
0
0.40%
237
58,786
15,383

Horizon Robotics Series C Preferred Shares(비상장)
비상장
2020년 10월 30일
투자목적
986
1,860,175
0.02%
986
0
0
0
1,860,175
0.02%
986
1,786,564
(355,087)

웰스가이드(비상장)
비상장
2020년 12월 22일
투자목적
500
25,000
3.75%
8
0
0
0
25,000
3.43%
8
525
(1,065)

한국증권금융(비상장)
비상장
2021년 01월 06일
투자목적
1,462
162,438
3.75%
2,075
0
0
0
162,438
0.12%
2,075
78,907,628
246,476

NH-IBKC 바이오 신기술투자조합
비상장
2021년 06월 09일
투자목적
1,000
0
2.74%
970
0
0
0
0
2.74%
970
35,340
(742)

메디베이트-이베스트신기술투자조합 제1호
비상장
2021년 06월 15일
투자목적
200
0
2.00%
200
0
0
0
0
2.00%
200
9,740
(202)

하랑-에이치엔케이 신기술투자조합 1호
비상장
2021년 06월 24일
투자목적
200
0
8.06%
200
0
0
0
0
8.06%
200
2,404
(51)

다올KTB G 시너지 전문투자형사모투자신탁제1호
비상장
2021년 09월 15일
투자목적
2,000
0
22.22%
2,000
0
0
0
0
22.22%
2,000
5,492
(3,431)

엘디(LD) 신기술사업투자조합 2호
비상장
2021년 09월 14일
투자목적
500
0
14.29%
487
0
0
0
0
14.29%
487
3,401
(77)

에스티-디에스-보난자 푸드테크 조합
비상장
2021년 09월 03일
투자목적
1,080
0
8.47%
1,709
0
0
0
0
8.47%
1,709
8,237
130

파운트전문투자형사모투자신탁 제8호
비상장
2021년 07월 21일
투자목적
1,000
0
4.24%
962
0
0
(4)
0
4.24%
958
22,779
(909)

다올프라이빗에쿼티㈜
비상장
2021년 12월 30일
지배목적
9,010
1,802,000
85.00%
11,900
0
0
0
1,802,000
85.00%
11,900
20,982
1,858

㈜다올저축은행
비상장
2021년 11월 25일
지배목적
194,351
33,468,260
60.19%
194,351
0
0
0
33,468,260
60.19%
194,351
4,824,875
68,243

케이뱅크(비상장)
비상장
2021년 09월 16일
투자목적
990
60,000
0.02%
390
0
0
0
60,000
0.02%
390
16,631,346
83,569

드림인사이트(비상장)
비상장
2021년 10월 06일
투자목적
400
21,400
0.74%
400
0
0
0
21,400
0.74%
400
29,266
3,480

씨엔아이(비상장)
비상장
2021년 11월 05일
투자목적
1,000
0
2.63%
0
0
0
0
0
2.30%
0
14,974
(1,039)

럭스로보 (비상장)
비상장
2021년 12월 23일
투자목적
992
225
0.49%
993
0
0
0
225
0.49%
993
21,749
6,766

우듬지팜 (비상장)
비상장
2022년 04월 15일
투자목적
2,000
0
0.00%
2,000
0
0
0
0
1.79%
2,000
33,948
3,648

브릿지바이오테라퓨틱스㈜
비상장
2022년 05월 31일
투자목적
1,000
0
0.00%
946
0
0
(80)
0
1.67%
866
60,636
(41,098)

세종 전동면 케이스퀘어세종물류PFV㈜ 우선주
비상장
2021년 10월 18일
투자목적
500
40,000
5.56%
500
0
0
0
40,000
5.56%
500
7,994
(793)

에스티-키웨스트 ESG 신기술조합 제1호(이피캠텍)
비상장
2021년 12월 28일
투자목적
500
0
3.57%
490
0
0
0
0
3.57%
490
13,715
(281)

비케이피엘 에스티엘 PEF
비상장
2022년 04월 13일
투자목적
350
0
0
350
0
0
0
0
0
350
15,293
(207)

DSNP-KAI 1호[(주)뉴빌리티 RCPS 신주]
비상장
2022년 04월 20일
투자목적
500
0
0
500
0
0
0
0
0
500
3,203
(48)

IMM 스타트업 벤처펀드 제1호
비상장
2022년 05월 12일
투자목적
200
0
0
300
0
0
0
0
0
300
31,001
(1,506)

얼머스 소부장 투자조합6호
비상장
2022년 05월 27일
투자목적
1,000
0
0
1,000
0
0
0
0
0
1,000
5,381
(69)

BNK US밸류전문투자형사모부동산투자신탁2호
비상장
2021년 11월 29일
투자목적
7,862
0
1
7,623
0
0
(776)
0
0
6,847
47,128
4,288

엘디(LD) 신기술사업투자조합 4호
비상장
2022년 01월 12일
투자목적
1,070
0
0
1,070
0
(1,070)
0
0
0
0
0
0

KTB2021아틀라스PEF 출자
비상장
2022년 01월 27일
투자목적
675
0
0
7,494
0
0
0
0
0
7,494
2,023
(119)

고릴라 엔코어 메타버스 신기사조합 1호
비상장
2022년 01월 25일
투자목적
2,000
0
0
2,000
0
0
0
0
0
2,000
56,119
(2,326)

코리아오메가테크핀 1호
비상장
2022년 03월 17일
투자목적
1,000
0
0
1,000
0
0
0
0
0
1,000
10,644
(86)

다올KTB알파수익 일반사모부동산투자신탁 제1호
비상장
2022년 04월 28일
투자목적
3,000
0
0
3,204
0
0
80
0
0
3,284
30,426
(58)

마이다스 K200인덱스알파증권자투자신탁(주식-파생형)
비상장
2022년 03월 03일
투자목적
1,000
0
0
812
0
0
78
0
0
890
3,290
(1,220)

아이아이컴바인드
비상장
2022년 08월 05일
투자목적
378
0
0
378
0
0
0
0
0
378
452,799
74,042

DSNP-한양 제1호 신기술투자조합 (트리엔 RCPS)
비상장
2022년 07월 21일
투자목적
500
0
0
500
0
0
0
0
0
500
3,369
(32)

BNKUS밸류일반사모부동산투자신탁3호
비상장
2022년 11월 04일
투자목적
41,700
0
0
41,700
0
0
0
0
1
41,700
54,484
(1,895)

다올PE슈퍼리어제1호PEF
비상장
2022년 10월 11일
투자목적
300
0
0
300
0
0
0
0
0
300
63,100
(217)

SK증권
비상장
2021년 03월 04일
투자목적
-
0
0
5,031
(8,140,000)
(5,031)
(1)
(8,140,000)
0
(1)
0
0

넥스트레이드㈜
비상장
2022년 11월 08일
투자목적
2,500
0
0
2,500
0
0
0
0
0
2,500
142,549
(1,560)

안산 단원구 캄스퀘어안산데이터센터피에프브이
비상장
2022년 07월 07일
투자목적
250
0
0
250
0
0
0
0
0
250
9,893
(351)

뤼이드
비상장
2023년 02월 10일
투자목적
999
0
0
0
609
999
0
609
0
999
124,100
(52,931)

트루엔
비상장
2023년 03월 03일
투자목적
880
0
0
0
80,000
880
0
80,000
0
880
55,090
7,633

바로일반사모부동산투자신탁제29호
비상장
2023년 02월 17일
투자목적
1,700
0
0
0
0
1,700
0
0
0
1,700
32,822
(228)

합 계
-
-
487,318
-60,059,391
-70,024
-588
48,714,524
-
416,706
111,862,697
81,111

【 전문가의 확인 】

1. 전문가의 확인

해당사항 없음

2. 전문가와의 이해관계

해당사항 없음