뉴로메카 — [발행조건확정]증권신고서(지분증권) (20221025)
제출인: 뉴로메카

증권신고서(지분증권)
3.3
주식회사 뉴로메카

증권발행조건확정

금융위원회 귀중
2022년 10월 25일

회 사 명 :
주식회사 뉴로메카

대 표 이 사 :
박종훈

본 점 소 재 지 :
서울시 성동구 연무장5가길 7 현대테라스타워 W동 15층

(전 화) 1661-0773

(홈페이지) https://www.neuromeka.com/

작 성 책 임 자 :
(직 책) 이사 (성 명) 반성수

(전 화) 1661-0773

1. 정정대상 신고서의 최초제출일 : 2022년 08월 31일

제출일자
문서명
비고

2022년 08월 31일
증권신고서(지분증권)
최초 제출일

2022년 09월 07일
[기재정정]증권신고서(지분증권)

1차 정정('
굵은 파란색')

2022년 09월 23일
[기재정정]증권신고서(지분증권)

2차 정정('
굵은 초록색')

2022년 09월 29일
[기재정정]증권신고서(지분증권)

3차 정정('
굵은 빨간색')

2022년 10월 07일
[기재정정]증권신고서(지분증권)

4차 정정('
굵은 보라색')

2022년 10월 25일
[발행조건확정]증권신고서(지분증권)

5차 정정('
굵은 하늘색')

2. 모집 또는 매출 증권의 종류 : 기명식 보통주

3. 모집 또는 매출금액 : 25,350,000,000 원

4. 정정사유 : 공모가격 확정에 따른 기재사항 정정

5. 정정사항금번 정정에 따른 변동사항은 투자자의 편의를 위해 "
굵은 하늘색"으로 기재하였습니다.

항 목
정 정 전
정 정 후

공통 정정사항
- 모집(매출)가액(예정) : 14,000원 ~ 16,900원- 모집(매출)총액(예정) : 21,000,000,000 원 ~ 25,350,000,000 원- 일반투자자 배정주식수 : 375,000 주 ~ 450,000 주- 기관투자자 배정주식수 : 900,000 주 ~ 1,125,000 주- 일반투자자 배정비율 : 25.00% ~ 30.00%- 기관투자자 배정비율 : 60.00% ~75.00%

- 모집(매출)가액(예정) :
16,900원- 모집(매출)총액(예정) :
25,350,000,000 원- 일반투자자 배정주식수 :
375,000 주- 기관투자자 배정주식수 :
900,000 주- 일반투자자 배정비율 :
25.00%- 기관투자자 배정비율 :
60.00%

요약정보
요약정보의 모든 정정사항은 아래 본문의 정정사항을 동일하게 반영하였으므로, 본 정정표에 별도로기재하지 않습니다. 요약정보의 정정사항은 아래 본문 정정내용을 참고하시기 바랍니다.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항

1. 공모개요
(주1)
(주1)

2. 공모방법 - 가, 나, 라
(주2)
(주2)

3. 공모가격 결정방법 - 나, 다
(주3)
(주3)

3. 공모가격 결정방법 - (다) - (13) 수요예측 결과
(주4)
(주4)

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 가, 다, 라
(주5)
(주5)

5. 인수 등에 관한 사항 - 가, 나, 다
(주6)
(주6)

Ⅲ. 투자위험요소

3. 기타위험 - 카
(주7)
(주7)

3. 기타위험 - 어
(주8)
(주8)

3. 기타위험 - 저
(주9)
(주9)

Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

4. 공모가격에 대한 의견 - 가, 나
(주10)
(주10)

Ⅴ. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역
(주11)
(주11)

2. 자금의 사용목적
(주12)
(주12)

(주1) 정정 전

1. 공모개요

(단위 : 원, 주)

증권의종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출)방법

기명식보통주
1,500,000
500
14,000
21,000,000,000
일반공모

인수인
증권의 종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표주관회사
대신증권
기명식보통주
1,500,000
21,000,000,000
865,200,000
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2022년 10월 26일 ~ 2022년 10월 27일
2022년 10월 31일
2022년 10월 26일
2022년 10월 31일
-

주1)
모집(매출) 예정가액(이하 "공모희망가액"이라 한다.)과 관련된 내용은「제1부 모집 또는 매출에 관한 사항」- 「Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 의견)」의 「4. 공모가격에 대한 의견」부분을 참조하시기 바랍니다.

주2)
단위당 모집(매출)가액, 모집(매출)총액, 인수금액, 인수대가 등은 제시 공모희망가액인 14,000원 ~ 16,900원 중 최저가액인 14,000원 기준입니다.

주3)
모집(매출)가액의 확정(이하 "확정공모가액"이라 한다)은 청약일 전에 실시하는 수요예측 결과를 반영하여 대표주관회사인 대신증권㈜와 발행회사인 ㈜뉴로메카가 합의하여 1주당 확정공모가액을 최종 결정할 예정이며, 모집(매출)가액 확정시 정정신고서를 제출할 예정입니다.

주4)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 증권수의 100분의 80 이상과 100분의 120이하에 해당하는 증권수로 변경가능합니다.

주5)

청약일① 우리사주조합 청약일 : 2022년 10월 26일 (1일간)② 기관투자자 청약일 : 2022년 10월 26일 ~ 27일 (2일간)③ 일반청약자 청약일 : 2022년 10월 26일 ~ 27일 (2일간)우리사주조합의 청약은 2022년 10월 26일 하루간, 기관투자자 및 일반청약자의 청약은 2022년 10월 26일부터 2022년 10월 27일까지 이틀간 실시됨에 유의하시기 바라며, 상기 청약일 및 납입일 등 일정은 효력발생일의 변경 및 회사 상황, 주식시장 상황 등에 따라 변경될 수 있습니다. 한편, 금번 공모의 경우 일반청약자가 각 청약사무취급처에 개설된 계좌에 동시에 청약하는 중복청약 및 하나의 청약사무취급처에 개설된 복수의 계좌를 이용하는 이중청약을 할 수 없으며, 일반청약자가 중복청약을 하는 경우 청약 수량과 관계없이 가장 먼저 접수된 청약만을 유효한 것으로 인정하며, 이중청약을 하는 경우에는 그 전부를 청약하지 않은 것으로 간주하오니, 이 점 유의하시기 바랍니다. 중복청약의 적격청약 기준은 아래와 같습니다.

순서
중복청약의 적격청약 기준

1
청약시간 순으로 가장 우선한 청약

2

(청약 시간이 동일한 경우. 청약 시간을 확인할 수 없는 경우를 포함한다)

일반청약자의 청약금액이 큰 인수회사의 청약

3
(청약 시간 및 일반청약자의 청약금액이 동일한 경우)청약 건수가 가장 적은 인수회사의 청약

증권금융회사는 중복청약의 적격청약 기준에 부합되지 않는 나머지 청약을 부적격한 청약으로 판단하여, 대표주관사에 청약 마감일 다음날까지 통보하여야 하며 대표주관사는 증권금융회사로부터 부적격한 청약으로 통보받은 청약에 대해서 공모주식을 배정하지 아니하여야 합니다. 또한 해당 청약증거금의 반환은 증권금융회사의 통보 이후에 진행되어야 합니다.※ 상기의 일정은 효력발생일의 변경 및 회사 상황, 주식시장 상황에 따라 변경될 수 있음에 유의하시기 바랍니다.

주6)
기관투자자와 일반청약자의 청약 후 최종 미청약 물량에 대해 인수하고자 하는 기관투자자의 경우, 청약 종료 후 배정 전까지 추가로 청약할 수 있습니다.

주7)
금번 공모에서는「증권 인수업무 등에 관한 규정」제10조의3(환매청구권) 제1항 각 호에 해당하는 사항이 존재하지 않으며, 이에 따라「증권 인수업무 등에 관한 규정」제10조의3(환매청구권)에 따른 일반청약자에게 공모주식을 인수회사에 매도할 수 있는 권리(이하 "환매청구권" 이라 합니다)를 부여하지 않습니다.

주8)
본 주식은 코스닥시장 상장을 목적으로 모집하는 것으로 2022년 3월 31일 상장예비심사신청서를 제출하여 2022년 8월 11일 한국거래소로부터 '사후 이행사항'을 제외하고 신규상장 예비심사 승인을 받았습니다.- '사후 이행사항': 신규상장신청일(모집 또는 매출의 완료일)까지「코스닥시장 상장규정」제28조제1항제1호(주식의 분산)의 요건을 구비하여야 함. 따라서, 금번 공모를 통해 신규상장신청일까지 '사후 이행사항'을 충족하면 본 주식은 코스닥 시장에 상장되어 거래할 수 있게 되지만, 만일 일부 요건이라도 충족하지 못하거나 상장재심사 사유에 해당되어 재심사 승인을 받지 못할 경우 본 주식은 코스닥시장에서 거래할 수 없어 환금성에 큰 제약을 받을 수도 있음을 유의하시기 바랍니다.

주9)
인수대가는 총 조달금액(공모금액 및 상장주선인의 의무인수 금액을 합산한 금액)의 4.0%에 해당하는 금액입니다. 상기 인수대가는 발행회사와 대표주관회사가 협의하여 제시한 공모희망가액 범위(14,000원 ~ 16,900원)의 최저가액 기준이며, 향후 수요예측 이후 결정되는 확정공모가액에 따라 변동될 수 있습니다. 또한 이와 별도로 발행회사는 대표주관회사에게 상장 관련 업무 성실도, 기여도 등을 종합적으로 감안하여 총 조달금액의 2.0% 범위 내에서 성과수수료를 지급할 수 있습니다.

주10)

금번 공모시 「코스닥시장 상장규정」제13조제5항에 의해 상장주선인인 대신증권㈜은 공모물량의 3%(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)를 당해 모집(매출)하는 가액과 동일한 가격으로 취득하여야 합니다. 그 세부 내역은 다음과 같습니다.

취득자
증권의 종류
취득수량
취득금액 주11)
비고

대신증권㈜
기명식보통주
45,000주
630,000,000
「코스닥시장 상장규정」에 따른상장주선인의 의무 취득분

합 계
45,000주
630,000,000

- 상기 취득분은 모집(매출)주식과는 별도로 신주가 발행되어 상장주선인이 취득하게 됩니다. 단, 모집(매출)하는 물량의 청약이 미달될 경우에는 주식수가 변동될 수 있습니다. 관련된 내용은『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항』- 『Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항』의 『5. 인수 등에 관한 사항』부분을 참조하시기 바랍니다.- 취득금액은 「코스닥시장 상장규정」상 모집·매출하는 가격과 동일한 가격으로 취득하여야 하며 상기 취득금액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 제시한 공모희망가 14,000원 ~ 16,900원 중 최저가액인 14,000원 기준입니다
.

주11)

금번 공모에서 청약 미달이 발생하여 상장주선인이 자기의 계산으로 잔여주식을 인수하는 경우 상장주선인의 의무 취득분(공모희망가액 하단 14,000원 기준 45,000주)에서 잔여주식 인수 수량만큼을 차감한 수량의 주식을 취득하게 됩니다. 또한, 모집ㆍ매출하는 물량 중 청약 미달이 100분의 3(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량) 이상 발생하여 상장주선인이 이를 인수할 경우 상장주선인이 추가로 취득하여야 하는 의무 취득분이 없을 수 있습니다.

(주1) 정정 후

1. 공모개요

(단위 : 원, 주)

증권의종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출)방법

기명식보통주
1,500,000
500
16,900
25,350,000,000
일반공모

인수인
증권의 종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표주관회사
대신증권
기명식보통주
1,500,000

25,350,000,000

1,566,630,000

총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2022년 10월 26일 ~ 2022년 10월 27일
2022년 10월 31일
2022년 10월 26일
2022년 10월 31일
-

주1)
모집(매출) 예정가액(이하 "공모희망가액"이라 한다.)과 관련된 내용은「제1부 모집 또는 매출에 관한 사항」- 「Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 의견)」의 「4. 공모가격에 대한 의견」부분을 참조하시기 바랍니다.

주2)

단위당 모집(매출)가액, 모집(매출)총액, 인수금액, 인수대가 등은
대표주관회사와 발행회사가 협의하여 결정한 확정공모가액인 16,900원 기준입니다.

주3)

모집(매출)가액의 확정(이하 "확정공모가액"이라 한다)은 청약일 전에 실시하는 수요예측 결과를 반영하여 대표주관회사인 대신증권㈜와 발행회사인 ㈜뉴로메카가 합의하여 1주당 확정공모가액을
16,900원으로 최종 결정하였습니다.

주4)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 증권수의 100분의 80 이상과 100분의 120이하에 해당하는 증권수로 변경가능합니다.

주5)

청약일① 우리사주조합 청약일 : 2022년 10월 26일 (1일간)② 기관투자자 청약일 : 2022년 10월 26일 ~ 27일 (2일간)③ 일반청약자 청약일 : 2022년 10월 26일 ~ 27일 (2일간)우리사주조합의 청약은 2022년 10월 26일 하루간, 기관투자자 및 일반청약자의 청약은 2022년 10월 26일부터 2022년 10월 27일까지 이틀간 실시됨에 유의하시기 바라며, 상기 청약일 및 납입일 등 일정은 효력발생일의 변경 및 회사 상황, 주식시장 상황 등에 따라 변경될 수 있습니다. 한편, 금번 공모의 경우 일반청약자가 각 청약사무취급처에 개설된 계좌에 동시에 청약하는 중복청약 및 하나의 청약사무취급처에 개설된 복수의 계좌를 이용하는 이중청약을 할 수 없으며, 일반청약자가 중복청약을 하는 경우 청약 수량과 관계없이 가장 먼저 접수된 청약만을 유효한 것으로 인정하며, 이중청약을 하는 경우에는 그 전부를 청약하지 않은 것으로 간주하오니, 이 점 유의하시기 바랍니다. 중복청약의 적격청약 기준은 아래와 같습니다.

순서
중복청약의 적격청약 기준

1
청약시간 순으로 가장 우선한 청약

2

(청약 시간이 동일한 경우. 청약 시간을 확인할 수 없는 경우를 포함한다)

일반청약자의 청약금액이 큰 인수회사의 청약

3
(청약 시간 및 일반청약자의 청약금액이 동일한 경우)청약 건수가 가장 적은 인수회사의 청약

증권금융회사는 중복청약의 적격청약 기준에 부합되지 않는 나머지 청약을 부적격한 청약으로 판단하여, 대표주관사에 청약 마감일 다음날까지 통보하여야 하며 대표주관사는 증권금융회사로부터 부적격한 청약으로 통보받은 청약에 대해서 공모주식을 배정하지 아니하여야 합니다. 또한 해당 청약증거금의 반환은 증권금융회사의 통보 이후에 진행되어야 합니다.※ 상기의 일정은 효력발생일의 변경 및 회사 상황, 주식시장 상황에 따라 변경될 수 있음에 유의하시기 바랍니다.

주6)
기관투자자와 일반청약자의 청약 후 최종 미청약 물량에 대해 인수하고자 하는 기관투자자의 경우, 청약 종료 후 배정 전까지 추가로 청약할 수 있습니다.

주7)
금번 공모에서는「증권 인수업무 등에 관한 규정」제10조의3(환매청구권) 제1항 각 호에 해당하는 사항이 존재하지 않으며, 이에 따라「증권 인수업무 등에 관한 규정」제10조의3(환매청구권)에 따른 일반청약자에게 공모주식을 인수회사에 매도할 수 있는 권리(이하 "환매청구권" 이라 합니다)를 부여하지 않습니다.

주8)
본 주식은 코스닥시장 상장을 목적으로 모집하는 것으로 2022년 3월 31일 상장예비심사신청서를 제출하여 2022년 8월 11일 한국거래소로부터 '사후 이행사항'을 제외하고 신규상장 예비심사 승인을 받았습니다.- '사후 이행사항': 신규상장신청일(모집 또는 매출의 완료일)까지「코스닥시장 상장규정」제28조제1항제1호(주식의 분산)의 요건을 구비하여야 함. 따라서, 금번 공모를 통해 신규상장신청일까지 '사후 이행사항'을 충족하면 본 주식은 코스닥 시장에 상장되어 거래할 수 있게 되지만, 만일 일부 요건이라도 충족하지 못하거나 상장재심사 사유에 해당되어 재심사 승인을 받지 못할 경우 본 주식은 코스닥시장에서 거래할 수 없어 환금성에 큰 제약을 받을 수도 있음을 유의하시기 바랍니다.

주9)

인수대가는 총 조달금액(공모금액 및 상장주선인의 의무인수 금액을 합산한 금액)의 4.0%
및 대표주관회사를 대상으로 상장 관련 업무 성실도, 기여도 등을 종합적으로 감안하여 발행회사가 결정한 2.0%의 추가적인 성과수수료를 포함한 금액입니다. 상기 인수대가 발행회사와 대표주관회사가 협의하여 결정한 확정공모가액인 16,900원 기준입니다.

주10)

금번 공모시 「코스닥시장 상장규정」제13조제5항에 의해 상장주선인인 대신증권㈜은 공모물량의 3%(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)를 당해 모집(매출)하는 가액과 동일한 가격으로 취득하여야 합니다. 그 세부 내역은 다음과 같습니다.

취득자
증권의 종류
취득수량
취득금액 주11)
비고

대신증권㈜
기명식보통주
45,000주
760,500,000
「코스닥시장 상장규정」에 따른상장주선인의 의무 취득분

합 계
45,000주
760,500,000

- 상기 취득분은 모집(매출)주식과는 별도로 신주가 발행되어 상장주선인이 취득하게 됩니다. 단, 모집(매출)하는 물량의 청약이 미달될 경우에는 주식수가 변동될 수 있습니다. 관련된 내용은『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항』- 『Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항』의 『5. 인수 등에 관한 사항』부분을 참조하시기 바랍니다.- 취득금액은 「코스닥시장 상장규정」상 모집·매출하는 가격과 동일한 가격으로 취득하여야 하며 상기 취득금액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여
결정한 확정공모가액인 16,900원 기준입니다.

주11)

금번 공모에서 청약 미달이 발생하여 상장주선인이 자기의 계산으로 잔여주식을 인수하는 경우 상장주선인의 의무 취득분(
확정공모가액 상단 16,900원 기준 45,000주)에서 잔여주식 인수 수량만큼을 차감한 수량의 주식을 취득하게 됩니다. 또한, 모집ㆍ매출하는 물량 중 청약 미달이 100분의 3(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량) 이상 발생하여 상장주선인이 이를 인수할 경우 상장주선인이 추가로 취득하여야 하는 의무 취득분이 없을 수 있습니다.

(주2) 정정 전

2. 공모방법

금번 ㈜뉴로메카의 코스닥시장 상장공모는 신주모집 1,500,000주(100.0%)의 일반공모 방식에 의합니다.

가. 공모주식의 배정내역

【공모방법 : 일반공모】

공모대상

주식수(비율)

비고

우리사주조합
225,000주(15.0%)
우선배정

일반공모

1,275,000주(85.0%)

고위험고수익투자신탁 및벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계

1,500,000주(100.0%)

-

주1)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 근거하여 정정신고서상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상의 공모주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경 가능합니다.

주2)
「근로복지기본법」제38조제2항 및「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항 제2호에 근거하여 우리사주조합에게 공모주식의 100분의 20 의 범위에서 우선적으로 배정할 수 있으며, 금번 공모 시 우리사주조합에 공모주식의 100분의 15 (225,000주)를 우선배정합니다.다만,「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제6호에 따라 일반청약자 배정물량인 공모 물량 85% 중 25%에 추가적으로 우리사주조합원의 청약 수량을 제외한 물량을 공모주식의 5% 내에서 발행회사와 협의하여 일반청약자에게 배정할 수 있습니다.

주3)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제4호에 의거 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 5% 이상을 배정합니다.

주4)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조 제1항 제5호에 의거 벤처기업투자신탁에 공모주식의 30% 이상을 배정합니다.

【청약대상자 유형별 공모대상 주식수】

공모대상
주식수
비율
주당 공모가액
모집(매출)총액
비고

우리사주조합
225,000주
15.0%
14,000원
3,150,000,000 원
-

일반청약자
375,000 주~ 450,000 주
25.00%~ 30.00%
5,250,000,000 원~ 6,300,000,000 원
-

기관투자자
900,000 주~ 1,125,000 주
60.00%~75.00%
12,600,000,000 원~ 16,750,000,000 원
고위험고수익투자신탁 및벤처기업투자신탁 배정물량 포함

합계
1,500,000주
100.0%
21,000,000,000 원
-

주1)
주당 공모가액 및 모집(매출)총액은 공모희망가액인 14,000원 ~ 16,900원 중 최저가액인 14,000원 기준입니다.

주2)
「근로복지기본법」제38조제2항 및 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항 제2호에 근거하여 우리사주조합에게 공모주식의 100분의 20 의 범위에서 우선적으로 배정할 수 있으며, 금번 공모에는 우리사주조합에게 15.0% (225,000주)를 우선배정하였습니다.

주3)
2020년 11월 30일 개정된 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제3호에 따라 일반청약자에게 공모주식의 25% 이상을 배정합니다.

주4)
2020년 11월 30일 개정된 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 따라 고위험고수익투자신탁(「상법 제469조제2항제3호」에 따른 사채로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률(이하 "법"이라 한다) 제4조제7항제1호」에 해당하는 증권을 제외한 비우량채권과 코넥스 상장주식의 합산 보유비율이 100분의 45 이상인 경우에 한한다. 이하 동일하다.)에게 공모주식의 100분의 5 이상을 배정합니다.

주5)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제5호에 근거하여 벤처기업투자신탁(사모의 방법으로 설정된 벤처기업투자신탁의 경우 최초 설정일로부터 1년 6개월 이상의 기간 동안 환매가 금지된 벤처기업투자신탁을 말합니다.)에 공모주식의 30% 이상을 배정합니다.

주6)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제6호에 따라 일반청약자 배정물량인 공모 물량의 25%에 추가적으로 우리사주조합원의 청약 수량을 제외한 물량을 공모주식의 5% 내에서 발행회사와 협의하여 일반청약자에게 배정할 수 있습니다.

주7)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제7호에 따라 주1~4)에 따른 배정 후 잔여주식을 기관투자자에게 배정합니다.

주8)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제3항에 따라 본 공모주식의 청약조건을 충족하는 청약자 유형군의 청약수량이 배정비율에 미달하는 경우에는 다른 청약자 유형군에 배정할 수 있습니다.

나. 모집의 방법 등

【모집방법 : 일반공모】

공모대상

주식수(비율)

비고

우리사주조합
225,000주(15.0%)
우선배정

일반공모

1,275,000주(85.0%)

고위험고수익투자신탁 및벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계

1,500,000주(100%)

-

【모집 세부내역】

모집대상

배정주식수

배정비율

주당 모집가액

모집총액

비 고

우리사주조합
225,000주
15.0%
14,000원
3,150,000,000 원
(주5)

일반청약자

375,000 주~ 450,000 주
25.00%~ 30.00%
5,250,000,000 원~ 6,300,000,000 원
(주2)

기관투자자

900,000 주~ 1,125,000 주
60.00%~75.00%
12,600,000,000 원~ 16,750,000,000 원

(주3)(주4)

합 계

1,500,000주
100.0%
21,000,000,000 원

(주1)

주1)

모집대상 주식에 대한 인수비율은 다음과 같습니다.

구분
배정주식수
배정비율
주당모집가액
배정금액

대표주관회사
대신증권㈜
1,500,000 주
100%
14,000원
21,000,000,000원

주2)

금번 모집에서 일반청약자에게 배정된 모집물량은 아래와 같이 대표주관회사인 대신증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

구분
일반청약대상모집주식수
주당모집가액
일반청약대상모집총액

대표주관회사
대신증권㈜
375,000주~ 450,000주
14,000원
5,250,000,000원~ 6,300,000,000원

주3)
금번 모집에서 기관투자자에게 배정된 주식은 대표주관회사인 대신증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

주4)

기관투자자 : 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 의한 다음 각 목에 해당하는 자를 말합니다.

가.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자나.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제182조에 따라 금융위원회에 등록되거나 제249조의6 또는 제249조의10에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구다.「국민연금법」에 의하여 설립된 국민연금공단라.「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부마.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제8조제6항의 금융투자업자

바. 상기 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자

아. 「금융투자업규정」제3-4조제1항의 부동산신탁업자

※ 이번 공모와 관련하여「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제5조 제1항 제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측참여는 허용되지 않습니다.※ "고위험고수익투자신탁"이란 「조세특례제한법」제91조의15 제1항 및「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각항의 요건을 모두 갖춘 것을 말합니다.① 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로 한다.② 국내 자산에만 투자할 것다만,「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조 제18호에 의거 해당 투자신탁 등의 최초 설정일·설립일부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만일 경우에는 수요예측 참여일직전 영업일에 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 고위험고수익투자신탁으로 참여하는 경우「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조18호 및 제19호에 따른 고위험고수익투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.※ "벤처기업투자신탁"이란 조세특례제한법 제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁으로서(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」 일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다)다음 각 호의 요건을 갖춘 신탁을 말합니다.① 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(같은 법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

② 통장에 의하여 거래되는 것일 것

③ 투자신탁의 설정일부터 6개월 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 한다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1)「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제2조제1호에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 아니하게 된 이후 7년이 지나지 아니한 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 제10조제1항에 따른 중견기업에 가목1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 않게 된 이후 7년이 지나지 않은 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 중견기업에 가목1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

④ 제3항의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 항 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다.다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」제14조제1항제3호에도 불구하고 수요예측 참여일 직전영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 같은 호 각 목에 따른 비율의합계가 100분의 35 이상이어야 합니다.※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

※ "투자일임회사"는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 각항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁의 경우에는 제1항 및 제4항을 적용하지 아니합니다.① 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자(같은 호 마목에 따른 투자일임회사는 제외한다)일 것② 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것③ 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것※ "투자일임회사"는 다음 각항의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 투자일임회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측등에 참여할 수 있습니다. ① 투자일임업 등록일로부터 2년이 경과하고, 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것 ② 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일전 3개월간의 일평균 평가액 (투자일임업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 투자일임업 등록일부터 수요예측등 참여일전까지 투자일임재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것※ 신탁회사는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 각항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다.① 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자일 것② 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것③ 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것※ 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사는 다음 각항의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 집합투자회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측등에 참여할 수 있습니다.① 일반 사모집합투자업 등록일로부터 2년이 경과하고, 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것② 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일전 3개월간의 일평균 평가액 (일반 사모집합투자업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 일반 사모집합투자업 등록일부터 수요예측등 참여일전까지 집합투자재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사, 신탁회사 또는 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사로 참여하는 경우 위 요건에 해당하는 투자일임회사, 신탁회사 또는 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사임을 확약하는 확약서 및 투자일임재산, 신탁재산 또는 집합투자재산 구성내역을 기재한 수요예측참여 총괄집계표를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.※ 부동산신탁회사는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제5조의2제4항에 따라 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.※ 대표주관회사는 본 수요예측에 참여한 해외 기관투자자의 경우에 한해 상기 바목에 해당하는 투자자임을 입증할 수 있는 서류를 요청할 수 있고, 요청 받은 해외투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

주5)
금번 공모에서 우리사주조합에 공모주식중 225,000주(15.0%)를 우선배정하였습니다.

주6)

배정주식수(비율)의 변경① 우리사주조합, 일반청약자, 기관투자자의 배정주식수(비율)는 수요예측 결과 및 기관투자자의 청약 결과에 따라 청약일 및 청약일 전에 변경될 수 있습니다.② 한편 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 청약자 유형군에 합산하여 배정할 수 있습니다. (『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 -Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 다. 청약결과 배정에 관한 사항』에 관한 사항 부분 참조)③ 최종 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 총액인수계약서에 의거 대표주관회사가 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정하며, 잔여주식 인수주식과 상장주선인의 의무인수주식 수량과의 관계는 5. 인수 등에 관한 사항 - 다. 상장주선인 의무인수에 관한 사항을 참조하시기 바랍니다.④「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 5% 이상을 배정합니다.⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 30% 이상을 배정합니다.⑥ 고위험고수익투자신탁 또는 벤처기업투자신탁의 유효한 수요예측 참여수량이 부족하여 고위험고수익투자신탁 또는 벤처기업투자신탁에 배정한 공모주식 수량이 규정에서 정한 의무배정 수량에 미달하는 경우에는 의무배정 수량을 배정한 것으로 봅니다. 이 경우 유효한 수요예측 참여수량이라 함은 「증권 인수업무 등에 관한 규정
」제9조4항제4호에 해당하지 아니하는 자(고위험고수익투자신탁 또는 벤처기업투자신탁을 운용하는 기관투자자에 한한다)가 수요예측에 참여하여 제출한 물량 중 매입희망 가격이 공모가격 이상으로 제출된 수량을 말합니다. 또한, 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁 또는 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

주7)

주당 모집가액 및 모집총액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 제시한 공모희망가액 14,000원 ~ 16,900원 중 최저가액 기준으로, 청약일 전에 대표주관회사인 대신증권㈜가 수요예측을 실시하며, 동 수요예측 결과를 감안하여 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 주당 확정공모가액을 최종 결정할 예정입니다.

주8)

「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경될 수 있습니다.

다. 매출의 방법 등

금번 ㈜뉴로메카의 코스닥시장 상장을 위한 공모는 100% 신주모집으로 진행되므로 해당사항 없습니다.

라. 상장규정에 따른 상장주선인의 의무 취득분에 관한 사항

【상장규정에 따른 상장주선인의 의무 취득분 내역】

구분

취득 주수

주당 취득가액

취득총액

비고

대신증권㈜
45,000주
14,000원
630,000,000원
-

주1)

주당 취득가액 및 취득총액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 제시한 희망공모가액(14,000원 ~ 16,900원)의 밴드 최저가액인 14,000원 기준입니다.

주2)

상기 취득분은 모집(매출)주식과는 별도로 신주로 발행되어 상장주선인이 취득하게 됩니다. 단, 모집ㆍ매출하는 물량의 청약이 미달될 경우, 주당 취득가액이 변경될 경우에는 주식수가 변동될 수 있습니다. 관련 내용은 『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 5. 인수 등에 관한 사항』 부분을 참고하시기 바랍니다.

주3)
상장주선인의 의무 취득분은 「코스닥시장 상장규정」 제26조제6항제2호에 의거하여 모집(매출)하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집, 매출하는 가격과 같은 가격으로 사모의 방식으로 취득하게 됩니다. 또한 확정공모가액에 따라 취득주식수가 변동될 수 있습니다.

주4)
동 상장주선인의 의무취득분은「코스닥시장 상장규정」에 의거하여, 상장일로부터 3월간 계속 보유하여야 하며, 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다.

(주2) 정정 후

2. 공모방법

금번 ㈜뉴로메카의 코스닥시장 상장공모는 신주모집 1,500,000주(100.0%)의 일반공모 방식에 의합니다.

가. 공모주식의 배정내역

【공모방법 : 일반공모】

공모대상

주식수(비율)

비고

우리사주조합
225,000주(15.0%)
우선배정

일반공모

1,275,000주(85.0%)

고위험고수익투자신탁 및벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계

1,500,000주(100.0%)

-

주1)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 근거하여 정정신고서상의 공모주식수는 금번 제출하는 증권신고서 상의 공모주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경 가능합니다.

주2)
「근로복지기본법」제38조제2항 및「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항 제2호에 근거하여 우리사주조합에게 공모주식의 100분의 20 의 범위에서 우선적으로 배정할 수 있으며, 금번 공모 시 우리사주조합에 공모주식의 100분의 15 (225,000주)를 우선배정합니다.다만,「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제6호에 따라 일반청약자 배정물량인 공모 물량 85% 중 25%에 추가적으로 우리사주조합원의 청약 수량을 제외한 물량을 공모주식의 5% 내에서 발행회사와 협의하여 일반청약자에게 배정할 수 있습니다.

주3)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제4호에 의거 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 5% 이상을 배정합니다.

주4)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조 제1항 제5호에 의거 벤처기업투자신탁에 공모주식의 30% 이상을 배정합니다.

【청약대상자 유형별 공모대상 주식수】

공모대상
주식수
비율
주당 공모가액
모집(매출)총액
비고

우리사주조합
225,000주
15.0%
16,900원
3,802,500,000원
-

일반청약자
375,000주
25.0%
6,337,500,000원
-

기관투자자
900,000주
60.0%
15,210,000,000원
고위험고수익투자신탁 및벤처기업투자신탁 배정물량 포함

합계
1,500,000주
100.0%
25,350,000,000원
-

주1)

주당 공모가액 및 모집(매출)총액은
확정공모가액인 16,900원 기준입니다.

주2)
「근로복지기본법」제38조제2항 및 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항 제2호에 근거하여 우리사주조합에게 공모주식의 100분의 20 의 범위에서 우선적으로 배정할 수 있으며, 금번 공모에는 우리사주조합에게 15.0% (225,000주)를 우선배정하였습니다.

주3)
2020년 11월 30일 개정된 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제3호에 따라 일반청약자에게 공모주식의 25% 이상을 배정합니다.

주4)
2020년 11월 30일 개정된 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 따라 고위험고수익투자신탁(「상법 제469조제2항제3호」에 따른 사채로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률(이하 "법"이라 한다) 제4조제7항제1호」에 해당하는 증권을 제외한 비우량채권과 코넥스 상장주식의 합산 보유비율이 100분의 45 이상인 경우에 한한다. 이하 동일하다.)에게 공모주식의 100분의 5 이상을 배정합니다.

주5)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제5호에 근거하여 벤처기업투자신탁(사모의 방법으로 설정된 벤처기업투자신탁의 경우 최초 설정일로부터 1년 6개월 이상의 기간 동안 환매가 금지된 벤처기업투자신탁을 말합니다.)에 공모주식의 30% 이상을 배정합니다.

주6)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제6호에 따라 일반청약자 배정물량인 공모 물량의 25%에 추가적으로 우리사주조합원의 청약 수량을 제외한 물량을 공모주식의 5% 내에서 발행회사와 협의하여 일반청약자에게 배정할 수 있습니다.

주7)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제7호에 따라 주1~4)에 따른 배정 후 잔여주식을 기관투자자에게 배정합니다.

주8)
「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제3항에 따라 본 공모주식의 청약조건을 충족하는 청약자 유형군의 청약수량이 배정비율에 미달하는 경우에는 다른 청약자 유형군에 배정할 수 있습니다.

나. 모집의 방법 등

【모집방법 : 일반공모】

공모대상

주식수(비율)

비고

우리사주조합
225,000주(15.0%)
우선배정

일반공모

1,275,000주(85.0%)

고위험고수익투자신탁 및벤처기업투자신탁 배정수량 포함

합계

1,500,000주(100%)

-

【모집 세부내역】

모집대상

배정주식수

배정비율

주당 모집가액

모집총액

비 고

우리사주조합
225,000주
15.0%
16,900원
3,802,500,000원
(주5)

일반청약자

375,000주
25.00%
6,337,500,000원
(주2)

기관투자자

900,000주
60.00%
15,210,000,000원

(주3)(주4)

합 계

1,500,000주
100.0%
25,350,000,000원

(주1)

주1)

모집대상 주식에 대한 인수비율은 다음과 같습니다.

구분
배정주식수
배정비율
주당모집가액
배정금액

대표주관회사
대신증권㈜
1,500,000주
100%
16,900원

25,350,000,000원

주2)

금번 모집에서 일반청약자에게 배정된 모집물량은 아래와 같이 대표주관회사인 대신증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

구분
일반청약대상모집주식수
주당모집가액
일반청약대상모집총액

대표주관회사
대신증권㈜
375,000주

16,900원

6,337,500,000원

주3)
금번 모집에서 기관투자자에게 배정된 주식은 대표주관회사인 대신증권㈜를 통하여 청약이 실시됩니다.

주4)

기관투자자 : 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 의한 다음 각 목에 해당하는 자를 말합니다.

가.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자나.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제182조에 따라 금융위원회에 등록되거나 제249조의6 또는 제249조의10에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구다.「국민연금법」에 의하여 설립된 국민연금공단라.「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부마.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제8조제6항의 금융투자업자

바. 상기 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자

아. 「금융투자업규정」제3-4조제1항의 부동산신탁업자

※ 이번 공모와 관련하여「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제5조 제1항 제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측참여는 허용되지 않습니다.※ "고위험고수익투자신탁"이란 「조세특례제한법」제91조의15 제1항 및「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각항의 요건을 모두 갖춘 것을 말합니다.① 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로 한다.② 국내 자산에만 투자할 것다만,「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조 제18호에 의거 해당 투자신탁 등의 최초 설정일·설립일부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만일 경우에는 수요예측 참여일직전 영업일에 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 고위험고수익투자신탁으로 참여하는 경우「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조18호 및 제19호에 따른 고위험고수익투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.※ "벤처기업투자신탁"이란 조세특례제한법 제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁으로서(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」 일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다)다음 각 호의 요건을 갖춘 신탁을 말합니다.① 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(같은 법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

② 통장에 의하여 거래되는 것일 것

③ 투자신탁의 설정일부터 6개월 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 한다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1)「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제2조제1호에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 아니하게 된 이후 7년이 지나지 아니한 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 제10조제1항에 따른 중견기업에 가목1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 않게 된 이후 7년이 지나지 않은 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 중견기업에 가목1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

④ 제3항의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 항 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다.다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」제14조제1항제3호에도 불구하고 수요예측 참여일 직전영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 같은 호 각 목에 따른 비율의합계가 100분의 35 이상이어야 합니다.※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

※ "투자일임회사"는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 각항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁의 경우에는 제1항 및 제4항을 적용하지 아니합니다.① 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자(같은 호 마목에 따른 투자일임회사는 제외한다)일 것② 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것③ 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것※ "투자일임회사"는 다음 각항의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 투자일임회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측등에 참여할 수 있습니다. ① 투자일임업 등록일로부터 2년이 경과하고, 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것 ② 투자일임회사가 운용하는 전체 투자일임재산의 수요예측등 참여일전 3개월간의 일평균 평가액 (투자일임업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 투자일임업 등록일부터 수요예측등 참여일전까지 투자일임재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것※ 신탁회사는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 각항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다.① 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자일 것② 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것③ 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제6항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것※ 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사는 다음 각항의 어느 하나에 해당하는 경우에 한하여 집합투자회사의 고유재산으로 기업공개를 위한 수요예측등에 참여할 수 있습니다.① 일반 사모집합투자업 등록일로부터 2년이 경과하고, 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일전 3개월간의 일평균 평가액이 50억원 이상일 것② 집합투자회사가 운용하는 전체 집합투자재산의 수요예측등 참여일전 3개월간의 일평균 평가액 (일반 사모집합투자업 등록일로부터 3개월이 경과하지 않은 경우에는 일반 사모집합투자업 등록일부터 수요예측등 참여일전까지 집합투자재산의 일평균 평가액을 말한다)이 300억원 이상일 것※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사, 신탁회사 또는 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사로 참여하는 경우 위 요건에 해당하는 투자일임회사, 신탁회사 또는 일반 사모집합투자업을 등록한 집합투자회사임을 확약하는 확약서 및 투자일임재산, 신탁재산 또는 집합투자재산 구성내역을 기재한 수요예측참여 총괄집계표를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.※ 부동산신탁회사는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제5조의2제4항에 따라 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.※ 대표주관회사는 본 수요예측에 참여한 해외 기관투자자의 경우에 한해 상기 바목에 해당하는 투자자임을 입증할 수 있는 서류를 요청할 수 있고, 요청 받은 해외투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

주5)
금번 공모에서 우리사주조합에 공모주식중 225,000주(15.0%)를 우선배정하였습니다.

주6)

배정주식수(비율)의 변경① 우리사주조합, 일반청약자, 기관투자자의 배정주식수(비율)는 수요예측 결과 및 기관투자자의 청약 결과에 따라 청약일 및 청약일 전에 변경될 수 있습니다.② 한편 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 청약자 유형군에 합산하여 배정할 수 있습니다. (『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 -Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 다. 청약결과 배정에 관한 사항』에 관한 사항 부분 참조)③ 최종 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 총액인수계약서에 의거 대표주관회사가 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정하며, 잔여주식 인수주식과 상장주선인의 의무인수주식 수량과의 관계는 5. 인수 등에 관한 사항 - 다. 상장주선인 의무인수에 관한 사항을 참조하시기 바랍니다.④「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 5% 이상을 배정합니다.⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 30% 이상을 배정합니다.⑥ 고위험고수익투자신탁 또는 벤처기업투자신탁의 유효한 수요예측 참여수량이 부족하여 고위험고수익투자신탁 또는 벤처기업투자신탁에 배정한 공모주식 수량이 규정에서 정한 의무배정 수량에 미달하는 경우에는 의무배정 수량을 배정한 것으로 봅니다. 이 경우 유효한 수요예측 참여수량이라 함은 「증권 인수업무 등에 관한 규정
」제9조4항제4호에 해당하지 아니하는 자(고위험고수익투자신탁 또는 벤처기업투자신탁을 운용하는 기관투자자에 한한다)가 수요예측에 참여하여 제출한 물량 중 매입희망 가격이 공모가격 이상으로 제출된 수량을 말합니다. 또한, 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁 또는 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

주7)

주당 모집가액 및 모집총액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여
결정한 확정공모가액 16,900원 기준입니다.

주8)

「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경될 수 있습니다.

다. 매출의 방법 등

금번 ㈜뉴로메카의 코스닥시장 상장을 위한 공모는 100% 신주모집으로 진행되므로 해당사항 없습니다.

라. 상장규정에 따른 상장주선인의 의무 취득분에 관한 사항

【상장규정에 따른 상장주선인의 의무 취득분 내역】

구분

취득 주수

주당 취득가액

취득총액

비고

대신증권㈜
45,000주
16,900원
760,500,000원
-

주1)

주당 취득가액 및 취득총액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여
결정한 확정공모가액 16,900원 기준입니다.

주2)

상기 취득분은 모집(매출)주식과는 별도로 신주로 발행되어 상장주선인이 취득하게 됩니다. 단, 모집ㆍ매출하는 물량의 청약이 미달될 경우, 주당 취득가액이 변경될 경우에는 주식수가 변동될 수 있습니다. 관련 내용은 「제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 5. 인수 등에 관한 사항」 부분을 참고하시기 바랍니다.

주3)
상장주선인의 의무 취득분은 「코스닥시장 상장규정」 제26조제6항제2호에 의거하여 모집(매출)하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집, 매출하는 가격과 같은 가격으로 사모의 방식으로 취득하게 됩니다. 또한 확정공모가액에 따라 취득주식수가 변동될 수 있습니다.

주4)
동 상장주선인의 의무취득분은「코스닥시장 상장규정」에 의거하여, 상장일로부터 3월간 계속 보유하여야 하며, 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다.

(주3) 정정 전(전략)

나. 공모가격 산정 개요대표주관회사인 대신증권㈜은 ㈜뉴로메카의 코스닥시장 상장을 위한 공모와 관련하여 동사의 영업현황, 산업전망 및 주식시장 상황 등을 고려하여 공모희망가액을 다음과 같이 제시합니다.

구 분
내 용

주당 희망공모가액

14,000원 ~ 16,900원

확정공모가액결정방법
수요예측 결과와 시장 상황을 고려하여 발행회사와대표주관회사가 협의하여 확정공모가액을 결정할 예정입니다.

수요예측 결과반영 여부
수요예측에 참여한 기관별 자산규모, 장기보유 성향 등을 고려하여 참여수량을 집계하고, 가중평균 가격을 산정한 후 시장상황 등을 종합적으로 고려하여 확정 공모가격 결정의 근거로 활용합니다.

주1)
상기 주당 희망공모가액의 범위는 ㈜뉴로메카의 실질적인 가치를 의미하는 절대적 평가액이 아닙니다. 또한 향후 발생할 수 있는 경기변동에 따른 위험, 영업 및 재무에 대한 위험, 산업에 대한 위험, 주식시장 상황의 변동가능성 등이 반영되지 않았음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

주2)
대표주관회사인 대신증권㈜는 상기 희망공모가액을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시할 예정이며, 확정공모가액은 동 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 고려하여 대표주관회사 및 발행회사가 협의하여 최종 확정할 예정입니다.

주3)
희망공모가액 산정과 관련한 구체적인 내용은「제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견) - 4. 공모가격에 대한 의견」부분을 참고하시기 바랍니다.

다. 수요예측에 관한 사항(중략)

(3) 수요예측 대상 주식에 관한 사항

구분
주식수
비율
비고

기관투자자
900,000 주~ 1,125,000 주
60.00%~75.00%
고위험고수익투자신탁 및벤처기업투자신탁 배정수량 포함

주1)
상기 기관투자자는 고위험고수익투자신탁 및 벤처기업투자신탁을 포함합니다.

주2)
상기 비율은 총 공모주식수(1,500,000주)에 대한 비율입니다.

주3)
일반청약자 배정분 375,000 주 ~ 450,000주(25.0%~30.0%)는 수요예측 대상주식이 아닙니다.

(주3) 정정 후(전략)

나. 공모가격 산정 개요대표주관회사인 대신증권㈜은 ㈜뉴로메카의 코스닥시장 상장을 위한 공모와 관련하여 동사의 영업현황, 산업전망 및 주식시장 상황 등을 고려하여
확정공모가액을 다음과 같이 제시합니다.

구 분
내 용

주당
확정공모가액

16,900원

확정공모가액결정방법

수요예측 결과와 시장 상황을 고려하여 발행회사와대표주관회사가 협의하여 확정공모가액을
결정하였습니다.

수요예측 결과반영 여부

수요예측에 참여한 기관별 자산규모, 장기보유 성향 등을 고려하여 참여수량을 집계하고, 가중평균 가격을 산정한 후 시장상황 등을 종합적으로 고려하여 확정 공모가격
을 결정하였습니다.

주1)

상기 주당
확정공모가액은 ㈜뉴로메카의 실질적인 가치를 의미하는 절대적 평가액이 아닙니다. 또한 향후 발생할 수 있는 경기변동에 따른 위험, 영업 및 재무에 대한 위험, 산업에 대한 위험, 주식시장 상황의 변동가능성 등이 반영되지 않았음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

주2)

대표주관회사인 대신증권㈜는 상기 희망공모가액을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을
실시하였으며
, 확정공모가액은 동 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 고려하여 대표주관회사 및 발행회사가 협의하여
최종 16,900원으로 결정하였습니다.

주3)
희망공모가액 산정과 관련한 구체적인 내용은「제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견) - 4. 공모가격에 대한 의견」부분을 참고하시기 바랍니다.

다. 수요예측에 관한 사항(중략)

(3) 수요예측 대상 주식에 관한 사항

구분
주식수
비율
비고

기관투자자
900,000주
60.00%
고위험고수익투자신탁 및벤처기업투자신탁 배정수량 포함

주1)
상기 기관투자자는 고위험고수익투자신탁 및 벤처기업투자신탁을 포함합니다.

주2)
상기 비율은 총 공모주식수(1,500,000주)에 대한 비율입니다.

주3)

일반청약자 배정분
375,000주(25.0%)는 수요예측 대상주식이 아닙니다.

(주4) 정정 전(기재사항 추가)
(주4) 정정 후

(13) 수요예측 결과(가) 수요예측 참여내역

(단위 : 주, 건, %)

구분
국내기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합)
투자매매ㆍ중개업자
연기금,운용사(고유)
기타
거래실적 유주1)
거래실적 무

은행, 보험

건수
283
132
209
918
170
8
1,720

수량
247,078,000
112,305,000
179,536,000
809,383,000
137,312,000
1,300,000
1,486,914,000

경쟁률
274.53
124.78
199.48
899.31
152.57
1.44
1,652.13

주1) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자 입니다.

(나) 수요예측 신청가격 분포

(단위 : 주, 건, %)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합)
투자매매,중개업자
연기금,운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적 유주1)
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량

밴드상단 초과
108
95,854,000
43
37,400,000
78
68,739,000
314
277,432,000
42
32,060,000
2
1,000,000
587
512,485,000

밴드 상위 75%초과~100%이하
167
144,024,000
83
69,505,000
124
105,387,000
584
513,951,000
40
35,900,000
-
-
998
868,767,000

밴드 상위 50%초과~75%이하
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 상위 25%초과~50%이하
2
1,800,000
-
-
1
900,000
3
2,700,000
-
-
-
-
6
5,400,000

밴드 중간값 초과~ 상위 25% 이하
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 중간값
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 중간값 미만 ~ 하위 25% 이상
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 하위 25%미만 ~ 50% 이상
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 하위 50%미만 ~ 75% 이상
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 하위 75%미만 ~ 100% 이상
-
-
1
900,000
-
-
-
-
-
-
-
-
1
900,000

밴드하단미만
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

미제시
6
5,400,000
5
4,500,000
6
4,510,000
17
15,300,000
88
69,352,000
6
300,000
128
99,362,000

합계
283
247,078,000
132
112,305,000
209
179,536,000
918
809,383,000
170
137,312,000
8
1,300,000
1,720
1,486,914,000

주1) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자 입니다.

과거 양식으로 작성한 수요예측 신청가격 분포는 아래와 같습니다.

(단위 : 건, %)

구분
참여건수 기준
신청수량 기준

참여건수(건)
비율
신청수량(주)
비율

가격미제시
128
7.44%
99,362,000
6.68%

16,900원 초과
587
34.13%
512,485,000
34.47%

16,900원
998
58.02%
868,767,000
58.43%

14,000원 초과 16,900원 미만
6
0.35%
5,400,000
0.36%

14,000원
1
0.06%
900,000
0.06%

14,000원 미만
0
0.00%
-
0.00%

합계
1,720
100.00%
1,486,914,000
100.00%

(다) 의무보유 확약 기관 수 및 신청수량

(단위 : 주, %)

확약기간
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사(집합)
투자매매ㆍ중개업자
연기금,운용사(고유)은행,보험
기타
거래실적유
거래실적무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량

6개월
1
900,000
2
1,800,000
-
-
21
18,900,000
6
1,400,000
1
100,000
31
23,100,000

3개월
13
11,700,000
3
2,700,000
-
-
36
32,400,000
-
-
-
-
52
46,800,000

1개월
8
7,200,000
3
2,700,000
4
3,600,000
17
14,412,000
7
6,300,000
-
-
39
34,212,000

2주
3
2,700,000
1
900,000
1
900,000
5
4,500,000
-
-
-
-
10
9,000,000

미확약
258
224,578,000
123
104,205,000
204
175,036,000
839
739,171,000
157
129,612,000
7
1,200,000
1,588
1,373,802,000

계
283
247,078,000
132
112,305,000
209
179,536,000
918
809,383,000
170
137,312,000
8
1,300,000
1,720
1,486,914,000

(라) 주당 확정공모가액의 결정상기 수요예측 결과 및 시장상황 등을 고려하여 발행회사인 (주)뉴로메카와 대표주관사인 대신증권(주)가 협의하여 1주당 확정공모가액을 16,900원으로 결정하였습니다.(마) 물량배정대상자 가격범위1주당 확정공모가액인 16,900원 이상 가격 제시자 및 가격 미제시자, 확정공모가액의 -10% 이내 가격을 제시한 수요예측 참여자 중 확정공모가액으로 배정을 희망하는 자

(주5) 정정 전

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 모집 또는 매출 조건

항 목
내 용

모집 또는 매출주식의 수
기명식 보통주 1,500,000주

주당 모집가액 또는 매출가액(주3)
예정가액
14.000원

확정가액
-

모집총액 또는 매출총액
예정가액
21,000,000,000원

확정가액
-

청 약 단 위
(주4)

청약기일(주1,2)
우리사주조합
개시일
2022년 10월 26일(수)

종료일
2022년 10월 26일(수)

기관투자자(고위험고수익투자신탁 포함)
개시일
2022년 10월 26일(수)

종료일
2022년 10월 27일(목)

일반투자자
개시일
2022년 10월 26일(수)

종료일
2022년 10월 27일(목)

청약증거금(주5)
우리사주조합
100%

기관투자자(고위험고수익투자신탁 포함)
0%

일반투자자
50%

납 입 기 일
2022년 10월 31일(월)

(주1)
청약기일: 상기의 일정은 효력발생일의 변경 및 회사 상황, 주식시장 상황에 따라 변경될 수 있음에 유의하시기 바랍니다.

(주2)
대신증권 청약일: 2022년 10월 26일 ~ 27일 08:00 ~ 16:00

(주3)
주당 공모가액은 공모희망가액 중 최저가액으로서, 청약일 전 대표주관회사가 수요예측을 실시하며, 동 수요예측 결과를 반영하여 대표주관회사와 발행회사인 ㈜뉴로메카가 협의하여 주당 확정공모가액을 최종 결정할 것입니다.

(주4)
청약단위 :① 우리사주조합 및 기관투자자(고위험고수익투자신탁 포함)의 청약단위는 1주로 합니다.② 일반청약자는 대표주관회사인 대신증권㈜ 본점 및 지점에서 청약이 가능합니다. 청약단위는 아래 "다. 청약에 관한 사항 - (4) 일반청약자의 청약한도 및 청약단위"를 참조해 주시기 바라며, 기타 사항은 대표주관회사에서 투명하고 공정하게 정하여 공시한 방법에 의합니다.

(주5)
청약증거금 :① 우리사주조합의 청약증거금은 청약금액의 100%로 합니다.② 기관투자자의 경우 청약증거금은 없습니다.③ 일반청약자 청약증거금은 청약금액의 50%로 합니다.④ 일반청약자의 청약증거금은 주금납입기일(2022년 10월 31일)에 주금납입금으로 대체하되, 청약증거금이 납입주금에 미달하여 주금납입기일까지 당해 청약자로부터 그 미달금액을 받지 못한 때에는 미달금액에 해당하는 배정주식은 총액인수계약서에서 정하는 바에 따라 인수인이 자기계산으로 인수하며, 초과 청약증거금이 있는 경우 이를 환불일(2022년 10월 31일)에 반환합니다. 이 경우 청약증거금은 무이자로 합니다.⑤ 기관투자자는 금번 공모에 있어 청약증거금이 면제되는 바, 청약하여 배정받은 물량의 100%에 해당하는 금액을 납입일인 2022년 10월 31일 08:00 ~ 13:00(한국시간 기준) 사이에 대표주관회사인 대신증권㈜에 납입하여야 하며, 동 납입 금액은 주금납입기일에 주금납입금으로 대체됩니다. 한편, 동 납입금액이 기관투자자가 청약하여 배정받는 주식의 납입금액에 미달할 경우에는 인수회사가 그 미달 금액에 해당하는 주식을 총액인수계약서에서 정하는 바에 따라 자기계산으로 인수합니다.

(주6)

청약취급처 :① 우리사주조합 : 대신증권㈜ 본ㆍ지점② 기관투자자(고위험고수익투자신탁 포함) : 대신증권㈜ 본ㆍ지점③ 일반청약자 : 대신증권㈜ 본ㆍ지점④ 일반청약자는 각 청약사무취급처에 개설된 계좌에 동시에 청약하는 중복청약 및 하나의 청약사무취급처에 개설된 복수의 계좌를 이용하는 이중청약을 할 수 없으며, 일반청약자가 중복청약을 하는 경우 청약 수량과 관계없이 가장 먼저 접수된 청약만을 유효한 것으로 인정하며, 이중청약을 하는 경우에는 그 전부를 청약하지 않은 것으로 간주하오니, 이 점 유의하시기 바랍니다.

중복청약의 적격청약 기준은 아래와 같습니다.

순서

중복청약의 적격청약 기준

1

청약시간 순으로 가장 우선한 청약

2

(청약 시간이 동일한 경우. 청약 시간을 확인할 수 없는 경우를 포함한다)

일반청약자의 청약금액이 큰 인수회사의 청약

3

(청약 시간 및 일반청약자의 청약금액이 동일한 경우)

청약 건수가 가장 적은 인수회사의 청약

증권금융회사는 중복청약의 적격청약 기준에 부합되지 않는 나머지 청약을 부적격한 청약으로 판단하여, 대표주관사에 청약 마감일 다음날까지 통보하여야 하며 대표주관사는 증권금융회사로부터 부적격한 청약으로 통보받은 청약에 대해서 공모주식을 배정하지 아니하여야 합니다. 또한 해당 청약증거금의 반환은 증권금융회사의 통보 이후에 진행되어야 합니다.

(주7)

청약증거금이 납입주금에 초과하였으나『코스닥시장 상장규정』 제6조 제1항 제3호에 의한 "주식분산요건"의 미충족사유 발생 시 대표주관회사는 발행회사와 협의를 통하여 주식분산요건을 충족하기 위한 추가 신주 공모여부를 결정합니다. 또한 청약증거금이 납입주금에 미달하고 "주식분산요건"의 미충족사유 발생 시 대표주관회사는 발행회사와 협의를 통하여 재공모 및 신규 상장 취소 여부를 결정합니다. 청약 이후 분산요건 미충족으로 신규 상장을 못할 경우, 청약증거금과 경과이자는 청약자에게 반환하나, 상기의 사유로 추가적인 신주 공모의 가능성과 신규 상장 취소의 가능성은 존재함을 유의하시기 바랍니다.

(중략)

다. 청약에 관한 사항(중략)

(5) 일반청약자의 청약한도 및 청약단위① 일반투자자는 대표주관회사인 대신증권㈜의 본ㆍ지점에서 청약이 가능합니다.

② 대신증권㈜의 1인당 청약한도, 청약단위는 아래와 같으며, 기타사항은 대신증권㈜가 투명하고 공정하게 정하여 공시한 방법에 의합니다. 단, 청약단위와 상이한 청약수량은 그 청약수량 하위의 청약단위로 청약한 것으로 간주합니다.

[대신증권㈜의 일반청약자 배정물량, 청약한도 및 청약증거금율]

구분
일반청약자 배정물량
최고청약한도
청약증거금율

대신증권㈜
375,000주 ~ 450,000주
18,000주 ~ 22,000주
50%

주1)
대신증권(주)의 일반청약자 청약한도는 청약자격별로 상이합니다.□ 우대그룹의 청약한도 : 36,000주 ~ 44,000주(200%)□ 일반그룹의 청약한도 : 18,000주 ~ 22,000주(100%)

주2)

대신증권(주)의 일반청약자 청약증거금율은 50%입니다.청약자격의 기준에 관한 사항은 「제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 다. 청약에 관한 사항 - (4) 일반청약자의 청약 자격」을 참고하시기 바랍니다.

[대신증권㈜의 일반청약자의 청약단위]

청약주식수
청약단위

10주 이상 ~ 100주 이하
10주

100주 초과 ~ 500주 이하

50주

500주 초과 ~ 1,000주 이하

100주

1,000주 초과 ~ 5,000주 이하
200주

5,000주 초과 ~ 20,000주 이하
500주

20,000주 초과
1,000주

(중략)

라. 청약결과 배정방법(1) 공모주식 배정비율① 우리사주조합 : 총 공모주식의 15.00%(225,000주)를 우선배정합니다.② 기관투자자(고위험고수익투자신탁, 벤처기업투자신탁 포함) : 총 공모주식의 60.00% ~ 75.00% (900,000주 ~ 1,125,000주)를 배정합니다.③ 일반청약자 : 총 공모주식의 25.00% ~ 30.00% (375,000주 ~ 450,000주)를 배정합니다.④ 상기 ①, ②, ③항의 청약자 유형군에 따른 배정 비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과에 따라 청약일 전에 변경될 수 있습니다. 한편, 상기 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 청약주식수에 비례하여 초과청약이 있는 다른 항의 배정분에 합산하여 배정할 수 있습니다.⑤ 단, 인수회사 및 인수회사의 이해관계인(단,「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조의2제1항에 따라 위탁재산으로 청약하는 집합투자회사, 투자일임회사, 신탁회사는 인수회사 및 인수회사의 이해관계인으로 보지 아니한다), 발행회사의 이해관계인(단, 동 규정 제2조제9호의 가목 및 라목의 임원을 제외) 및 기타 금번 공모와 관련하여 발행회사에 용역을 제공하거나 중대한 이해관계가 있는 자는 배정 대상에서 제외됩니다.⑥「증권 인수업무에 등에 관한 규정」제9조제1항제3호에 따라 일반청약자에 전체 공모주식의 25% 이상을 배정합니다. 특히, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제6호에 의거하여 일반청약자에게 공모주식 25%인 375,000주에 우리사주조합 청약 결과에 따른 우리사주조합 미청약 잔여주식의 일부 또는 전부(최대 공모주식의 5%; 75,000주)를 합하여 일반청약자에게 배정할 수 있습니다. 금번 공모에는 우리사주조합을 대상으로 총 공모주식의 15.00%(225,000주)를 우선배정합니다.⑦「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 5% 이상을 배정합니다.⑧「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 30%이상을 배정합니다.⑨ 다만 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁 및 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

(2) 배정 방법청약 결과 공모주식의 배정은 수요예측 결과 결정된 확정공모가액으로 대표주관회사인 대신증권㈜와 발행회사인 ㈜뉴로메카가 사전에 총액인수계약서 상에서 약정한 배정기준에 의거 다음과 같이 배정합니다.① 기관투자자의 청약에 대한 배정은 수요예측에 참여하여 배정받은 수량 범위 내에서 우선 배정하되, 추가 청약에 대한 배정은 대표주관회사가 자율적으로 결정하여 배정합니다.② 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제11항에 의거하여 일반청약자에게 배정하는 전체수량(동 규정 제9조제1항제6호에 따른 배정수량을 포함한다)의 50% 이상을 최소 청약증거금 이상을 납입한 모든 일반청약자에게 동등한 배정기회를 부여하는 방식(이하 "균등방식 배정"이라 한다)으로 배정하여야 하며 나머지를 청약수량에 비례하여 배정(이하 "비례방식 배정"이라 한다)합니다.③ 따라서 금번 IPO는 일반청약자에게 375,000주 이상 450,000주 이하를 배정할 예정이며, 균등방식 배정 예정물량은 187,500주 이상 225,000주 이하입니다.④ 일반청약자의 청약방식은 균등방식 배정과 비례방식 배정을 선택하게 하지 않고, 양 방식의 청약을 일괄하여 받는 방식인 '일괄청약방식'입니다. 따라서 일반청약자가 비례방식으로 배정을 받고자 하는 수량을 청약하면 자동으로 균등방식 배정의 청약자로 인정됩니다.⑤ 일괄청약자에 대한 배정은 청약에 참여한 일반청약자 전원에게 균등방식 배정물량을 동일하게 배정하고, 나머지 물량을 추첨 등 합리적인 방식을 통하여 배정합니다. 단, 이 경우 몫은 동일하게 배정하되 나머지를 추첨 등 합리적인 방식을 통하여 배정하므로 청약자간 배정에 차이가 발생할 수 있으며 '균등 배정'이 '동일 수량'을 의미하지 않습니다. 아울러 추첨의 경우 우리사주조합 미청약 잔여주식 배정 등으로 균등방식 배정물량이 당첨자 수로 나누어 떨어지지 않는 경우, 동 나머지를 추가 추첨 등 합리적인 방식을 통하여 배정하므로 동일 수량을 의미하지 않습니다. 다만, 개별 청약자의 청약 주식수가 배정수량보다 작은 경우 청약 주식수까지 배정됩니다. 또한, 총 청약건수가 균등방식 배정주식수를 초과하는 경우, 전체고객 대상으로 무작위 추첨 배정하며, 이에 따라 균등배정으로 1주도 배정받지 못하는 경우가 발생할 수 있습니다.⑥ 균등방식 배정 이후 일반청약자 배정수량은 일반청약자의 청약주식수에 비례하여 안분배정하고, 배정결과 발생하는 1주 미만의 단수주는 5사6입 등의 원칙에 따라 잔여주를 최소화되도록 배정합니다. 다만, 개별 청약자의 청약 주식수가 배정수량보다 작은 경우 청약 주식수까지 배정됩니다. 비례방식 배정 후 잔여주식이 발생하는 경우 청약을 받은 대표주관회사가 자기계산으로 이를 인수하거나, 소숫점이 높은 청약단위 순으로 추첨 등 합리적인 방식을 통하여 재배정합니다.⑦ 일반투자자(청약자)의 청약증거금이 배정수량(금액)에 미달하는 경우 일반투자자(청약자)는 동 미달금액을 배정일에 추가납입하여야 하며, 그렇지 않은 경우 청약증거금에 해당하는 수량만 배정받게 됩니다. 추가납입 이후 미청약주식이 발생할 경우에는 총액인수계약서에 따라 대표주관회사가 자기계산으로 인수합니다.⑧ 기관투자자의 청약에 대한 배정은 수요예측 후 배정받은 물량 범위 내에서 우선배정하되, 추가 청약에 대한 배정은 대표주관회사가 자율적으로 결정하여 배정합니다.⑨ 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제4항 각 호(아래)의 어느 하나에 해당하는 자가 청약하는 경우 그 전부를 청약하지 아니한 것으로 보아 배정하지 아니합니다.

1. 인수회사(대표주관회사 포함) 및 인수회사의 이해관계인(「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제9호의 규정에 따른 이해관계인을 말함. 다만, 제9조의2제1항에 따라 위탁재산으로 청약하는 집합투자회사, 투자일임회사, 신탁회사(이하 "집합투자회사등"이라 한다)는 인수회사 및 인수회사의 이해관계인으로 보지 아니한다.)

2. 발행회사의 이해관계인. 다만, 제2조제9호의 가목 및 라목의 임원을 제외한다.

3. 해당 공모와 관련하여 발행회사 또는 인수회사에 용역을 제공하는 등 중대한 이해관계가 있는 자

4. 주금납입능력을 초과하는 물량 또는 현저히 높거나 낮은 가격을 제시하는 등 수요예측에 참여하여 제시한 매입희망 물량과 가격의 진실성이 낮다고 판단되는 자

5. 자신이 대표주관업무를 수행한 발행회사(해당 발행회사가 발행한 주권의 신규 상장일이 이번 기업공개를 위한 공모주식의 배정일부터 과거 1년이내인 회사를 말한다)의 기업공개를 위하여 금융위원회에 제출된 증권신고서의 "주주에 관한 사항"에 주주로 기재된 주요주주에 해당하는 기관투자자 및 창업투자회사등

(3) 배정결과의 통지일반청약자에 대한 배정결과 각 청약자에 대한 배정내용 및 초과청약금의 환불 또는 미달청약금에 대한 추가납입은 2022년 10월 31일(월) 대표주관회사인 대신증권㈜의 홈페이지(www.daishin.com)에 게시함으로써 개별통지에 갈음합니다. 기관투자자등의 경우에는 수요예측을 통하여 물량을 배정받은 내역과 청약내역이 다른 경우에 한하여 개별통지합니다.

(주5) 정정 후

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 모집 또는 매출 조건

항 목
내 용

모집 또는 매출주식의 수
기명식 보통주 1,500,000주

주당 모집가액 또는 매출가액(주3)
예정가액
-

확정가액

16,900원

모집총액 또는 매출총액
예정가액
-

확정가액

25,350,000,000원

청 약 단 위
(주4)

청약기일(주1,2)
우리사주조합
개시일
2022년 10월 26일(수)

종료일
2022년 10월 26일(수)

기관투자자(고위험고수익투자신탁 포함)
개시일
2022년 10월 26일(수)

종료일
2022년 10월 27일(목)

일반투자자
개시일
2022년 10월 26일(수)

종료일
2022년 10월 27일(목)

청약증거금(주5)
우리사주조합
100%

기관투자자(고위험고수익투자신탁 포함)
0%

일반투자자
50%

납 입 기 일
2022년 10월 31일(월)

(주1)
청약기일: 상기의 일정은 효력발생일의 변경 및 회사 상황, 주식시장 상황에 따라 변경될 수 있음에 유의하시기 바랍니다.

(주2)
대신증권 청약일: 2022년 10월 26일 ~ 27일 08:00 ~ 16:00

(주3)

주당 공모가액은
확정공모가액인 16,900원 기준입니다. 청약일 전 대표주관회사가 수요예측을 실시하며, 동 수요예측 결과를 반영하여 대표주관회사와 발행회사인 ㈜뉴로메카가 협의하여 주당 확정공모가액을
16,900원으로 최종 결정하였습니다.

(주4)
청약단위 :① 우리사주조합 및 기관투자자(고위험고수익투자신탁 포함)의 청약단위는 1주로 합니다.② 일반청약자는 대표주관회사인 대신증권㈜ 본점 및 지점에서 청약이 가능합니다. 청약단위는 아래 "다. 청약에 관한 사항 - (4) 일반청약자의 청약한도 및 청약단위"를 참조해 주시기 바라며, 기타 사항은 대표주관회사에서 투명하고 공정하게 정하여 공시한 방법에 의합니다.

(주5)
청약증거금 :① 우리사주조합의 청약증거금은 청약금액의 100%로 합니다.② 기관투자자의 경우 청약증거금은 없습니다.③ 일반청약자 청약증거금은 청약금액의 50%로 합니다.④ 일반청약자의 청약증거금은 주금납입기일(2022년 10월 31일)에 주금납입금으로 대체하되, 청약증거금이 납입주금에 미달하여 주금납입기일까지 당해 청약자로부터 그 미달금액을 받지 못한 때에는 미달금액에 해당하는 배정주식은 총액인수계약서에서 정하는 바에 따라 인수인이 자기계산으로 인수하며, 초과 청약증거금이 있는 경우 이를 환불일(2022년 10월 31일)에 반환합니다. 이 경우 청약증거금은 무이자로 합니다.⑤ 기관투자자는 금번 공모에 있어 청약증거금이 면제되는 바, 청약하여 배정받은 물량의 100%에 해당하는 금액을 납입일인 2022년 10월 31일 08:00 ~ 13:00(한국시간 기준) 사이에 대표주관회사인 대신증권㈜에 납입하여야 하며, 동 납입 금액은 주금납입기일에 주금납입금으로 대체됩니다. 한편, 동 납입금액이 기관투자자가 청약하여 배정받는 주식의 납입금액에 미달할 경우에는 인수회사가 그 미달 금액에 해당하는 주식을 총액인수계약서에서 정하는 바에 따라 자기계산으로 인수합니다.

(주6)

청약취급처 :① 우리사주조합 : 대신증권㈜ 본ㆍ지점② 기관투자자(고위험고수익투자신탁 포함) : 대신증권㈜ 본ㆍ지점③ 일반청약자 : 대신증권㈜ 본ㆍ지점④ 일반청약자는 각 청약사무취급처에 개설된 계좌에 동시에 청약하는 중복청약 및 하나의 청약사무취급처에 개설된 복수의 계좌를 이용하는 이중청약을 할 수 없으며, 일반청약자가 중복청약을 하는 경우 청약 수량과 관계없이 가장 먼저 접수된 청약만을 유효한 것으로 인정하며, 이중청약을 하는 경우에는 그 전부를 청약하지 않은 것으로 간주하오니, 이 점 유의하시기 바랍니다.

중복청약의 적격청약 기준은 아래와 같습니다.

순서

중복청약의 적격청약 기준

1

청약시간 순으로 가장 우선한 청약

2

(청약 시간이 동일한 경우. 청약 시간을 확인할 수 없는 경우를 포함한다)

일반청약자의 청약금액이 큰 인수회사의 청약

3

(청약 시간 및 일반청약자의 청약금액이 동일한 경우)

청약 건수가 가장 적은 인수회사의 청약

증권금융회사는 중복청약의 적격청약 기준에 부합되지 않는 나머지 청약을 부적격한 청약으로 판단하여, 대표주관사에 청약 마감일 다음날까지 통보하여야 하며 대표주관사는 증권금융회사로부터 부적격한 청약으로 통보받은 청약에 대해서 공모주식을 배정하지 아니하여야 합니다. 또한 해당 청약증거금의 반환은 증권금융회사의 통보 이후에 진행되어야 합니다.

(주7)

청약증거금이 납입주금에 초과하였으나『코스닥시장 상장규정』 제6조제1항제3호에 의한 "주식분산요건"의 미충족사유 발생 시 대표주관회사는 발행회사와 협의를 통하여 주식분산요건을 충족하기 위한 추가 신주 공모여부를 결정합니다. 또한 청약증거금이 납입주금에 미달하고 "주식분산요건"의 미충족사유 발생 시 대표주관회사는 발행회사와 협의를 통하여 재공모 및 신규 상장 취소 여부를 결정합니다. 청약 이후 분산요건 미충족으로 신규 상장을 못할 경우, 청약증거금과 경과이자는 청약자에게 반환하나, 상기의 사유로 추가적인 신주 공모의 가능성과 신규 상장 취소의 가능성은 존재함을 유의하시기 바랍니다.

(중략)

다. 청약에 관한 사항(중략)

(5) 일반청약자의 청약한도 및 청약단위① 일반투자자는 대표주관회사인 대신증권㈜의 본ㆍ지점에서 청약이 가능합니다.

② 대신증권㈜의 1인당 청약한도, 청약단위는 아래와 같으며, 기타사항은 대신증권㈜가 투명하고 공정하게 정하여 공시한 방법에 의합니다. 단, 청약단위와 상이한 청약수량은 그 청약수량 하위의 청약단위로 청약한 것으로 간주합니다.

[대신증권㈜의 일반청약자 배정물량, 청약한도 및 청약증거금율]

구분
일반청약자 배정물량
최고청약한도
청약증거금율

대신증권㈜
375,000주
18,000주
50%

주1)

대신증권(주)의 일반청약자 청약한도는 청약자격별로 상이합니다.□ 우대그룹의 청약한도 :
36,000주(200%)□ 일반그룹의 청약한도 :
18,000주(100%)

주2)

대신증권(주)의 일반청약자 청약증거금율은 50%입니다.청약자격의 기준에 관한 사항은 「제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 다. 청약에 관한 사항 - (4) 일반청약자의 청약 자격」을 참고하시기 바랍니다.

[대신증권㈜의 일반청약자의 청약단위]

청약주식수
청약단위

10주 이상 ~ 100주 이하
10주

100주 초과 ~ 500주 이하

50주

500주 초과 ~ 1,000주 이하

100주

1,000주 초과 ~ 5,000주 이하
200주

5,000주 초과 ~ 20,000주 이하
500주

20,000주 초과
1,000주

(중략)

라. 청약결과 배정방법(1) 공모주식 배정비율① 우리사주조합 : 총 공모주식의 15.00%(225,000주)를 우선배정합니다.② 기관투자자(고위험고수익투자신탁, 벤처기업투자신탁 포함) : 총 공모주식의
60.00%(900,000주)를 배정합니다.③ 일반청약자 : 총 공모주식의
25.00%(375,000주)를 배정합니다.④ 상기 ①, ②, ③항의 청약자 유형군에 따른 배정 비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과에 따라 청약일 전에 변경될 수 있습니다. 한편, 상기 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 청약주식수에 비례하여 초과청약이 있는 다른 항의 배정분에 합산하여 배정할 수 있습니다.⑤ 단, 인수회사 및 인수회사의 이해관계인(단,「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조의2제1항에 따라 위탁재산으로 청약하는 집합투자회사, 투자일임회사, 신탁회사는 인수회사 및 인수회사의 이해관계인으로 보지 아니한다), 발행회사의 이해관계인(단, 동 규정 제2조제9호의 가목 및 라목의 임원을 제외) 및 기타 금번 공모와 관련하여 발행회사에 용역을 제공하거나 중대한 이해관계가 있는 자는 배정 대상에서 제외됩니다.⑥「증권 인수업무에 등에 관한 규정」제9조제1항제3호에 따라 일반청약자에 전체 공모주식의 25% 이상을 배정합니다. 특히, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제6호에 의거하여 일반청약자에게 공모주식 25%인 375,000주에 우리사주조합 청약 결과에 따른 우리사주조합 미청약 잔여주식의 일부 또는 전부(최대 공모주식의 5%; 75,000주)를 합하여 일반청약자에게 배정할 수 있습니다. 금번 공모에는 우리사주조합을 대상으로 총 공모주식의 15.00%(225,000주)를 우선배정합니다.⑦「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 5% 이상을 배정합니다.⑧「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 30%이상을 배정합니다.⑨ 다만 대표주관회사는 수요예측 또는 청약 경쟁률, 기관투자자의 투자성향 및 신뢰도 등을 고려하여 고위험고수익투자신탁 및 벤처기업투자신탁에 대한 배정비율을 달리할 수 있습니다.

(2) 배정 방법청약 결과 공모주식의 배정은 수요예측 결과 결정된 확정공모가액으로 대표주관회사인 대신증권㈜와 발행회사인 ㈜뉴로메카가 사전에 총액인수계약서 상에서 약정한 배정기준에 의거 다음과 같이 배정합니다.① 기관투자자의 청약에 대한 배정은 수요예측에 참여하여 배정받은 수량 범위 내에서 우선 배정하되, 추가 청약에 대한 배정은 대표주관회사가 자율적으로 결정하여 배정합니다.② 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제11항에 의거하여 일반청약자에게 배정하는 전체수량(동 규정 제9조제1항제6호에 따른 배정수량을 포함한다)의 50% 이상을 최소 청약증거금 이상을 납입한 모든 일반청약자에게 동등한 배정기회를 부여하는 방식(이하 "균등방식 배정"이라 한다)으로 배정하여야 하며 나머지를 청약수량에 비례하여 배정(이하 "비례방식 배정"이라 한다)합니다.③ 따라서 금번 IPO는 일반청약자에게
375,000주를 배정할 예정이며, 균등방식 배정 예정물량은
187,500주 입니다.④ 일반청약자의 청약방식은 균등방식 배정과 비례방식 배정을 선택하게 하지 않고, 양 방식의 청약을 일괄하여 받는 방식인 '일괄청약방식'입니다. 따라서 일반청약자가 비례방식으로 배정을 받고자 하는 수량을 청약하면 자동으로 균등방식 배정의 청약자로 인정됩니다.⑤ 일괄청약자에 대한 배정은 청약에 참여한 일반청약자 전원에게 균등방식 배정물량을 동일하게 배정하고, 나머지 물량을 추첨 등 합리적인 방식을 통하여 배정합니다. 단, 이 경우 몫은 동일하게 배정하되 나머지를 추첨 등 합리적인 방식을 통하여 배정하므로 청약자간 배정에 차이가 발생할 수 있으며 '균등 배정'이 '동일 수량'을 의미하지 않습니다. 아울러 추첨의 경우 우리사주조합 미청약 잔여주식 배정 등으로 균등방식 배정물량이 당첨자 수로 나누어 떨어지지 않는 경우, 동 나머지를 추가 추첨 등 합리적인 방식을 통하여 배정하므로 동일 수량을 의미하지 않습니다. 다만, 개별 청약자의 청약 주식수가 배정수량보다 작은 경우 청약 주식수까지 배정됩니다. 또한, 총 청약건수가 균등방식 배정주식수를 초과하는 경우, 전체고객 대상으로 무작위 추첨 배정하며, 이에 따라 균등배정으로 1주도 배정받지 못하는 경우가 발생할 수 있습니다.⑥ 균등방식 배정 이후 일반청약자 배정수량은 일반청약자의 청약주식수에 비례하여 안분배정하고, 배정결과 발생하는 1주 미만의 단수주는 5사6입 등의 원칙에 따라 잔여주를 최소화되도록 배정합니다. 다만, 개별 청약자의 청약 주식수가 배정수량보다 작은 경우 청약 주식수까지 배정됩니다. 비례방식 배정 후 잔여주식이 발생하는 경우 청약을 받은 대표주관회사가 자기계산으로 이를 인수하거나, 소숫점이 높은 청약단위 순으로 추첨 등 합리적인 방식을 통하여 재배정합니다.⑦ 일반투자자(청약자)의 청약증거금이 배정수량(금액)에 미달하는 경우 일반투자자(청약자)는 동 미달금액을 배정일에 추가납입하여야 하며, 그렇지 않은 경우 청약증거금에 해당하는 수량만 배정받게 됩니다. 추가납입 이후 미청약주식이 발생할 경우에는 총액인수계약서에 따라 대표주관회사가 자기계산으로 인수합니다.⑧ 기관투자자의 청약에 대한 배정은 수요예측 후 배정받은 물량 범위 내에서 우선배정하되, 추가 청약에 대한 배정은 대표주관회사가 자율적으로 결정하여 배정합니다.⑨ 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제4항 각 호(아래)의 어느 하나에 해당하는 자가 청약하는 경우 그 전부를 청약하지 아니한 것으로 보아 배정하지 아니합니다.

1. 인수회사(대표주관회사 포함) 및 인수회사의 이해관계인(「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제9호의 규정에 따른 이해관계인을 말함. 다만, 제9조의2제1항에 따라 위탁재산으로 청약하는 집합투자회사, 투자일임회사, 신탁회사(이하 "집합투자회사등"이라 한다)는 인수회사 및 인수회사의 이해관계인으로 보지 아니한다.)

2. 발행회사의 이해관계인. 다만, 제2조제9호의 가목 및 라목의 임원을 제외한다.

3. 해당 공모와 관련하여 발행회사 또는 인수회사에 용역을 제공하는 등 중대한 이해관계가 있는 자

4. 주금납입능력을 초과하는 물량 또는 현저히 높거나 낮은 가격을 제시하는 등 수요예측에 참여하여 제시한 매입희망 물량과 가격의 진실성이 낮다고 판단되는 자

5. 자신이 대표주관업무를 수행한 발행회사(해당 발행회사가 발행한 주권의 신규 상장일이 이번 기업공개를 위한 공모주식의 배정일부터 과거 1년이내인 회사를 말한다)의 기업공개를 위하여 금융위원회에 제출된 증권신고서의 "주주에 관한 사항"에 주주로 기재된 주요주주에 해당하는 기관투자자 및 창업투자회사등

(3) 배정결과의 통지일반청약자에 대한 배정결과 각 청약자에 대한 배정내용 및 초과청약금의 환불 또는 미달청약금에 대한 추가납입은 2022년 10월 31일(월) 대표주관회사인 대신증권㈜의 홈페이지(www.daishin.com)에 게시함으로써 개별통지에 갈음합니다. 기관투자자등의 경우에는 수요예측을 통하여 물량을 배정받은 내역과 청약내역이 다른 경우에 한하여 개별통지합니다.

(주6) 정정 전

5. 인수 등에 관한 사항

가. 인수방법에 관한 사항

[인수방법 : 총액인수]

인수인
인수주식의 종류 및수량(인수비율)
인수금액주1)
인수조건

명칭
주소

대신증권㈜
서울시 중구 삼일대로 343(저동1가, 대신파이낸스센터)
기명식 보통주1,500,000주 (100%)
21,000,000,000 원
총액인수

주1)
인수금액은 대표주관회사 및 발행회사가 협의하여 제시한 공모희망가액(14,000원 ~ 16,900원)의 최저가액인 14,000원 기준으로 계산한 금액이며, 확정된 금액이 아니므로 추후 변동될 수 있습니다.

주2)
기관투자자 및 일반투자자 배정 후 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 총액인수계약서에 의거 대표주관회사가 자기계산으로 인수합니다.

나. 인수대가에 관한 사항

(단위 : 원)

구 분
인수인
금 액
비 고

인수수수료
대신증권㈜
865,200,000
주1)

주1)
인수대가는 총 조달금액(공모금액 및 상장주선인의 의무인수 금액을 합산한 금액)의 4.0%에 해당하는 금액이며, 상기 인수대가는 발행회사와 대표주관회사가 협의하여 제시한 공모희망가액 범위인 14,000원 ~ 16,900원 중 최저가액인 14,000원 기준입니다. 상기 인수대가는 향후 수요예측 이후 결정되는 확정가액에 따라 변동될 수 있습니다.

주2)
발행회사는 실적, 기여도 등을 고려하여 총 공모금액의 2.0%에 해당하는 금액 범위 내에서 대표주관회사에게 별도의 성과수수료를 지급할 수 있습니다.

다. 상장주선인 의무인수에 관한 사항

금번 공모 시 「코스닥시장 상장규정」 제13조제5항제1호에 의해 상장주선인이 상장을 위해 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 보유하여야 합니다.금번 공모의 대표주관회사인 대신증권㈜은 ㈜뉴로메카의 상장주선인으로서 의무인수하는 주식의 세부내역은 아래와 같습니다.

취득자
증권의 종류
취득수량
취득금액
비 고

대신증권㈜
기명식보통주
45,000주
630,000,000원
코스닥시장 상장규정에 따른상장주선인의 의무인수분

주1)
상장주선인의 의무인수분은 사모의 방법으로 발행한 주식을 취득하여야 하며, 상장예비심사신청일부터 신규상장신청일까지 해당 주권을 취득하여야 합니다. 또한, 상장주선인은 해당 취득 주식을 상장일로부터 3개월간 계속보유하여야 합니다.

주2)
상기 취득금액은 코스닥시장 상장규정상 모집ㆍ매출하는 가격과 동일한 가격으로 취득하여야 하며, 대표주관회사인 대신증권㈜은 발행회사인 ㈜뉴로메카와 협의하여 제시한 희망공모가액 14,000원 ~ 16,900원의 최저가액인 14,000원 기준입니다.

주3)
금번 공모에서 청약 미달이 발생하여 상장주선인이 자기의 계산으로 잔여주식을 인수하는 경우 상장주선인의 의무 취득분(45,000주)에서 잔여주식 인수 수량만큼을 차감한 수량의 주식을 취득하게 됩니다. 또한, 모집ㆍ매출하는 물량 중 청약 미달이 100분의 3(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량) 이상 발생하여 상장주선인이 이를 인수할 경우 상장주선인이 추가로 취득하여야 하는 의무 취득분이 없을 수 있습니다.

상장주선인의 의무인수 관련 「코스닥시장 상장규정」은 아래와 같습니다.

【코스닥시장 상장규정】

제13조(상장주선인의 의무)⑤ 상장주선인은 상장예비심사신청 이후 신규상장신청일까지 다음 각 호에서 정하는 수량의 상장신청인의 주식을 모집·매출가격과 같은 가격으로 취득하여 다음 각 호에서 정하는 기간까지 보유하여야 한다. 이 경우 주식의 취득 방법과 취득 수량의 산정기준 등은 세칙으로 정한다.

1. 상장신청인이 국내기업(국내소재외국지주회사를 제외한다. 이하 이 조에서 같다)인 경우 다음 각 목의 구분에 따라 의무보유할 것

가. 제31조제1항에 따른 신속이전기업: 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 5에 해당하는 수량(취득금액이 25억원을 초과할 때에는 25억원에 해당하는 수량으로 한다)을 상장일부터 6개월 동안 의무보유할 것. 다만, 제31조제1항제3호마목 또는 바목에 따른 신속이전기업의 경우에는 해당 수량을 상장일부터 1년 동안 의무보유하여야 하고, 상장일부터 6개월이 경과하면 매 1개월마다 최초에 취득한 주식의 100분의 5에 해당하는 수량까지 매각할 수 있다.

나. 가목 이외의 국내기업: 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과할 때에는 10억원에 해당하는 수량으로 한다)을 상장일부터 3개월 동안 의무보유할 것

한편「증권 인수업무 등에 관한 규정」제6조에 따르면, 금융투자회사는 자신과 자신의 이해관계인이 합하여 100분의 5 이상의 주식등을 보유하고 있는 회사의 기업공개 또는 장외법인공모를 위한 주관회사 업무를 수행하는 경우 다른 금융투자회사(해당 발행회사와 이해관계인에 해당하지 아니하면서 해당 발행회사의 주식등을 보유하고 있지 아니한 금융투자회사)와 공동으로 하여야 한다고 명시하고 있으나, 금번 공모는 이에 해당하지 않습니다.또한 동 규정 제15조제4항에서는 발행회사와 이해관계가 있는 금융투자회사를 명시하고 있으나, 대신증권㈜은 해당사항이 없음을 증빙하는 "발행사와 대표주관회사의 특수관계여부 검토서"를 상장예비심사신청 시 한국거래소에 제출한 바 있습니다.

(주6) 정정 후

5. 인수 등에 관한 사항

가. 인수방법에 관한 사항

[인수방법 : 총액인수]

인수인
인수주식의 종류 및수량(인수비율)
인수금액주1)
인수조건

명칭
주소

대신증권㈜
서울시 중구 삼일대로 343(저동1가, 대신파이낸스센터)
기명식 보통주1,500,000주 (100%)

25,350,000,000원

총액인수

주1)

인수금액은 대표주관회사 및 발행회사가 협의하여
결정한 확정공모가액 16,900원을 기준으로 계산한 금액입니다.

주2)
기관투자자 및 일반투자자 배정 후 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 총액인수계약서에 의거 대표주관회사가 자기계산으로 인수합니다.

나. 인수대가에 관한 사항

(단위 : 원)

구 분
인수인
금 액
비 고

인수수수료
대신증권㈜

1,566,630,000

주1)

주1)

인수대가는 총 조달금액(공모금액 및 상장주선인의 의무인수 금액을 합산한 금액)의 4.0%
및 대표주관회사를 대상으로 상장 관련 업무 성실도, 기여도 등을 종합적으로 감안하여 발행회사가 결정한 2.0%의 추가적인 성과수수료를 포함한 금액입니다. 상기 인수대가 발행회사와 대표주관회사가 협의하여 결정한 확정공모가액인 16,900원 기준입니다.

다. 상장주선인 의무인수에 관한 사항

금번 공모 시 「코스닥시장 상장규정」 제13조제5항제1호에 의해 상장주선인이 상장을 위해 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 보유하여야 합니다.금번 공모의 대표주관회사인 대신증권㈜은 ㈜뉴로메카의 상장주선인으로서 의무인수하는 주식의 세부내역은 아래와 같습니다.

취득자
증권의 종류
취득수량
취득금액
비 고

대신증권㈜
기명식보통주
45,000주
760,500,000원
코스닥시장 상장규정에 따른상장주선인의 의무인수분

주1)
상장주선인의 의무인수분은 사모의 방법으로 발행한 주식을 취득하여야 하며, 상장예비심사신청일부터 신규상장신청일까지 해당 주권을 취득하여야 합니다. 또한, 상장주선인은 해당 취득 주식을 상장일로부터 3개월간 계속보유하여야 합니다.

주2)

상기 취득금액은 코스닥시장 상장규정상 모집ㆍ매출하는 가격과 동일한 가격으로 취득하여야 하며, 대표주관회사인 대신증권㈜은 발행회사인 ㈜뉴로메카와 협의하여
결정한 확정공모가액16,900원 기준입니다.

주3)
금번 공모에서 청약 미달이 발생하여 상장주선인이 자기의 계산으로 잔여주식을 인수하는 경우 상장주선인의 의무 취득분(45,000주)에서 잔여주식 인수 수량만큼을 차감한 수량의 주식을 취득하게 됩니다. 또한, 모집ㆍ매출하는 물량 중 청약 미달이 100분의 3(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량) 이상 발생하여 상장주선인이 이를 인수할 경우 상장주선인이 추가로 취득하여야 하는 의무 취득분이 없을 수 있습니다.

상장주선인의 의무인수 관련 「코스닥시장 상장규정」은 아래와 같습니다.

【코스닥시장 상장규정】

제13조(상장주선인의 의무)⑤ 상장주선인은 상장예비심사신청 이후 신규상장신청일까지 다음 각 호에서 정하는 수량의 상장신청인의 주식을 모집·매출가격과 같은 가격으로 취득하여 다음 각 호에서 정하는 기간까지 보유하여야 한다. 이 경우 주식의 취득 방법과 취득 수량의 산정기준 등은 세칙으로 정한다.

1. 상장신청인이 국내기업(국내소재외국지주회사를 제외한다. 이하 이 조에서 같다)인 경우 다음 각 목의 구분에 따라 의무보유할 것

가. 제31조제1항에 따른 신속이전기업: 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 5에 해당하는 수량(취득금액이 25억원을 초과할 때에는 25억원에 해당하는 수량으로 한다)을 상장일부터 6개월 동안 의무보유할 것. 다만, 제31조제1항제3호마목 또는 바목에 따른 신속이전기업의 경우에는 해당 수량을 상장일부터 1년 동안 의무보유하여야 하고, 상장일부터 6개월이 경과하면 매 1개월마다 최초에 취득한 주식의 100분의 5에 해당하는 수량까지 매각할 수 있다.

나. 가목 이외의 국내기업: 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과할 때에는 10억원에 해당하는 수량으로 한다)을 상장일부터 3개월 동안 의무보유할 것

한편「증권 인수업무 등에 관한 규정」제6조에 따르면, 금융투자회사는 자신과 자신의 이해관계인이 합하여 100분의 5 이상의 주식등을 보유하고 있는 회사의 기업공개 또는 장외법인공모를 위한 주관회사 업무를 수행하는 경우 다른 금융투자회사(해당 발행회사와 이해관계인에 해당하지 아니하면서 해당 발행회사의 주식등을 보유하고 있지 아니한 금융투자회사)와 공동으로 하여야 한다고 명시하고 있으나, 금번 공모는 이에 해당하지 않습니다.또한 동 규정 제15조제4항에서는 발행회사와 이해관계가 있는 금융투자회사를 명시하고 있으나, 대신증권㈜은 해당사항이 없음을 증빙하는 "발행사와 대표주관회사의 특수관계여부 검토서"를 상장예비심사신청 시 한국거래소에 제출한 바 있습니다.

(주7) 정정 전
3. 기타위험

카. 청약자 유형군별 배정비율 변경 위험 기관투자자에게 배정할 주식은 수요예측을 통해 배정하며, 동 수요예측 결과에 따라 청약일 전 청약자 유형군별 배정비율이 변경될 수 있습니다.

증권신고서 제출일 현재 금번 총 공모주식 1,500,000주의 청약자 유형군별 배정 비율은 일반청약자 375,000주 ~ 450,000주(공모주식의 25.0% ~ 30.0%), 기관투자자 900,000주 ~1,125,000주(공모주식의 60.0% ~ 75.0%)이며, 기관투자자 배정주식 900,000주 ~1,125,000주를 대상으로 2022년 10월 20일(목) ~ 2022년 10월 21일(금) 이틀간 수요예측을 실시하여 배정하며, 동 수요예측 결과에 따라 청약일 전에 청약자 유형군별 배정비율이 변경될 수 있습니다. 또한 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제6호의 개정에 따라 일반청약자 배정물량인 공모 물량의 25%에 추가적으로 우리사주조합원의 청약 수량을 제외한 물량을 공모주식의 5%내에서 발행인과 협의하여 일반청약자에게 배정할 수 있습니다. 한편, 2022년 10월 26일(수) ~ 2022년 10월 27일(목)에 실시되는 청약 결과 잔여주식이 있는 경우에는 대표주관회사가 자기분으로 인수 또는 추첨에 의한 재배정을 하게 됩니다. 만약 청약자유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 초과 청약이 있는 다른항의 배정분에 합산하여 배정될 수 있으며, 이러한 초과 청약에 대한 배정은 대표주관회사가 자율적으로 결정하여 배정합니다.

(주7) 정정 후
3. 기타위험

카. 청약자 유형군별 배정비율 변경 위험 기관투자자에게 배정할 주식은 수요예측을 통해 배정하며, 동 수요예측 결과에 따라 청약일 전 청약자 유형군별 배정비율이 변경될 수 있습니다.

증권신고서 제출일 현재 금번 총 공모주식 1,500,000주의 청약자 유형군별 배정 비율은 일반청약자
375,000주(공모주식의 25.0%), 기관투자자 900,000주 (공모주식의 60.0%)이며, 기관투자자 배정주식 900,000주를 대상으로 2022년 10월 20일(목) ~ 2022년 10월 21일(금) 이틀간 수요예측을 실시하여 배정하며, 동 수요예측 결과에 따라 청약일 전에 청약자 유형군별 배정비율이 변경될 수 있습니다. 또한 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제1항제6호의 개정에 따라 일반청약자 배정물량인 공모 물량의 25%에 추가적으로 우리사주조합원의 청약 수량을 제외한 물량을 공모주식의 5%내에서 발행인과 협의하여 일반청약자에게 배정할 수 있습니다. 한편, 2022년 10월 26일(수) ~ 2022년 10월 27일(목)에 실시되는 청약 결과 잔여주식이 있는 경우에는 대표주관회사가 자기분으로 인수 또는 추첨에 의한 재배정을 하게 됩니다. 만약 청약자유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 초과 청약이 있는 다른항의 배정분에 합산하여 배정될 수 있으며, 이러한 초과 청약에 대한 배정은 대표주관회사가 자율적으로 결정하여 배정합니다.
(주8) 정정 전

어. 상장주선인 의무인수에 관한 사항금번 공모시 「코스닥시장 상장규정」제13조 제5항 제1호에 의해 상장주선인 대신증권㈜는 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 3개월간 의무보유 하여야 합니다. 상장주선인이 사모의 방식으로 인수하는 45,000주는 상장일로부터 3개월간 의무보유한 이후 매도가 가능하게 됩니다. 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다. 다만, 상장주선인의 내규에 의거하여, 상장주선인의 의무취득분은 의무보유기간 종료 이후 3개월 내 매도하도록 정하고 있습니다. 이에 따라, 동 의무취득분은 의무보유기간(상장 후 3월) 이후 3개월 내 시장에 출회될 예정이며, 해당 기간동안 추가 유통물량 증가로 인하여 주식가격이 하락할 수 있습니다.

금번 공모시 「코스닥시장 상장규정」제13조제5항제1호에 의해 상장주선인 대신증권㈜는 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 3개월간 의무보유 하여야 합니다. 금번 공모 상장주선인으로서 의무인수에 관한 세부내역은 아래와 같습니다.

[상장주선인 의무인수 내역]

취득자

증권의 종류

취득수량

취득금액

취득후 의무보유기간

대신증권㈜

보통주

45,000주

630,000,000원

상장 후 3개월

주1) 위 취득금액은 공모희망가액인 14,000 원~ 16,900 원 중 최저가액인 14,000 원 기준입니다.

주2) 코스닥시장상장규정상의 상장주선인으로서 위 코스닥시장상장규정에 따라 위와 같이 발행된 추가 발행된 주식을 취득하여 상장 후 3개월간 보유하여야 합니다.

상장주선인이 사모의 방식으로 인수하는 45,000주는 상장일로부터 3개월간 의무보유한 이후 매도가 가능하게 됩니다. 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다. 다만, 상장주선인의 내규에 의거하여, 상장주선인의 의무취득분은 의무보유기간 종료 이후 3개월 내 매도하도록 정하고 있습니다. 이에 따라, 동 의무취득분은 의무보유기간(상장 후 3월) 이후 3개월 내 시장에 출회될 예정이며, 해당 기간동안 추가 유통물량 증가로 인하여 주식가격이 하락할 수 있습니다.

(주8) 정정 후

어. 상장주선인 의무인수에 관한 사항금번 공모시 「코스닥시장 상장규정」제13조 제5항 제1호에 의해 상장주선인 대신증권㈜는 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 3개월간 의무보유 하여야 합니다. 상장주선인이 사모의 방식으로 인수하는 45,000주는 상장일로부터 3개월간 의무보유한 이후 매도가 가능하게 됩니다. 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다. 다만, 상장주선인의 내규에 의거하여, 상장주선인의 의무취득분은 의무보유기간 종료 이후 3개월 내 매도하도록 정하고 있습니다. 이에 따라, 동 의무취득분은 의무보유기간(상장 후 3월) 이후 3개월 내 시장에 출회될 예정이며, 해당 기간동안 추가 유통물량 증가로 인하여 주식가격이 하락할 수 있습니다.

금번 공모시 「코스닥시장 상장규정」제13조제5항제1호에 의해 상장주선인 대신증권㈜는 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 3개월간 의무보유 하여야 합니다. 금번 공모 상장주선인으로서 의무인수에 관한 세부내역은 아래와 같습니다.

[상장주선인 의무인수 내역]

취득자

증권의 종류

취득수량

취득금액

취득후 의무보유기간

대신증권㈜

보통주

45,000주

760,500,000원

상장 후 3개월

주1) 위 취득금액은
확정공모가액인 16,900원 기준입니다.

주2) 코스닥시장상장규정상의 상장주선인으로서 위 코스닥시장상장규정에 따라 위와 같이 발행된 추가 발행된 주식을 취득하여 상장 후 3개월간 보유하여야 합니다.

상장주선인이 사모의 방식으로 인수하는 45,000주는 상장일로부터 3개월간 의무보유한 이후 매도가 가능하게 됩니다. 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다. 다만, 상장주선인의 내규에 의거하여, 상장주선인의 의무취득분은 의무보유기간 종료 이후 3개월 내 매도하도록 정하고 있습니다. 이에 따라, 동 의무취득분은 의무보유기간(상장 후 3월) 이후 3개월 내 시장에 출회될 예정이며, 해당 기간동안 추가 유통물량 증가로 인하여 주식가격이 하락할 수 있습니다.

(주9) 정정 전

저. 공모자금의 사용계획 관련 위험당사는 코스닥시장 상장 공모를 통해 조달된 공모자금 중 발행제비용 919백만원을 제외한 20,711백만원 중 10,000백만원을 시설자금, 5,011백만원을 운영자금, 5,700백만원을 연구개발자금으로 사용할 예정입니다. 당사가 속한 협동로봇, 물류로봇, 협동로봇 자동화 플랫폼 등의 산업은 신속한 기술 변화, 업계 표준의 끊임없는 진화, 고객 요구사항 및 수요형태의 변동 등 기술 발전이 가속화되고 있으며 제품의 수요 확대가 빠르게 이루어짐에 따라 당사의 시설투자와 연구개발 역량 또한 확장이 필요한 상황입니다.

특히 연구개발 인력확보에 어려움을 겪는 상황에서 지속적인 연구개발이 선행되지 않는다면 선행기술을 확보하지 못하여 경쟁력이 약화될 수 있으므로, 지속적인 연구개발이 선행되지 않는다면 선행기술을 확보하지 못하여 경쟁력이 약화될 수 있으므로, 기존 진행 프로젝트 및 신규 개발 프로젝트에 필요한 연구개발자금, 핵심 연구인력에 대한 최적의 연구개발 환경 제공 등 안정적 수준의 운영자금이 필요합니다. 이에 당사는 공모자금 유입으로, 장기간 연구개발에 필요한 자금의 투자, 핵심 인력 운영, 해외시장 진출에 자금을 사용할 계획입니다. 그러나, 예상치 못한 변수가 발생함에 따라 사업환경 및 대외환경 변화가 발생할 경우, 공모자금은 현재의 계획대로 사용되지 못할 위험이 있습니다.

당사의 희망공모가액인 14,000원 ~ 16,900원 중 최저가액인 14,000원을 기준으로 계산한 공모로 인한 순수입금은 약 20,711백만원(상장주선인 의무인수금액 포함)이며, 향후 3년간 아래와 같은 예상 자금수요를 충당하기 위해 사용할 계획입니다.공모자금 입금 후 실제 투자집행 시기까지 자금 보유 기간에는 국내 제1금융권 및 증권사 등 안정성이 높은 금융기관의 상품에 예치할 계획이며, 자금의 사용시기가 도래하여 단기간내에 자금의 사용이 예상되는 경우에는 당사의 단기금융상품계좌 등에 일시 예치하여 운용할 예정입니다. 구체적인 자금의 사용 계획 관련 자세한 사항은「제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - V. 자금의 사용목적 - 2. 자금의 사용목적 - 나. 자금의 세부 사용계획」을 참고하시기 바랍니다. 다만, 용도별 자금의 규모와 지출 시기는 당사가 직면한 사업 환경 변화 및 예상치 못한 자금 수요 등에 따라 변동될 가능성이 있습니다.

다만, 금번 코스닥시장 공모를 통해 유입되는 자금은 사업환경 변화 및 대외환경 변화 등 예상치 못한 변수가 발생함에 따라 현재의 계획대로 사용되지 못할 가능성도 있습니다. 따라서 공모자금 사용내역이 변동될 수 있으므로 투자자분들께서는 유의하시기 바랍니다.

(주9) 정정 후

저. 공모자금의 사용계획 관련 위험당사는 코스닥시장 상장 공모를 통해 조달된 공모자금 중 발행제비용
1,620백만원을 제외한
24,490백만원 중 10,000백만원을 시설자금,
6,900백만원을 운영자금,
7,590백만원을 연구개발자금으로 사용할 예정입니다. 당사가 속한 협동로봇, 물류로봇, 협동로봇 자동화 플랫폼 등의 산업은 신속한 기술 변화, 업계 표준의 끊임없는 진화, 고객 요구사항 및 수요형태의 변동 등 기술 발전이 가속화되고 있으며 제품의 수요 확대가 빠르게 이루어짐에 따라 당사의 시설투자와 연구개발 역량 또한 확장이 필요한 상황입니다.

특히 연구개발 인력확보에 어려움을 겪는 상황에서 지속적인 연구개발이 선행되지 않는다면 선행기술을 확보하지 못하여 경쟁력이 약화될 수 있으므로, 지속적인 연구개발이 선행되지 않는다면 선행기술을 확보하지 못하여 경쟁력이 약화될 수 있으므로, 기존 진행 프로젝트 및 신규 개발 프로젝트에 필요한 연구개발자금, 핵심 연구인력에 대한 최적의 연구개발 환경 제공 등 안정적 수준의 운영자금이 필요합니다. 이에 당사는 공모자금 유입으로, 장기간 연구개발에 필요한 자금의 투자, 핵심 인력 운영, 해외시장 진출에 자금을 사용할 계획입니다. 그러나, 예상치 못한 변수가 발생함에 따라 사업환경 및 대외환경 변화가 발생할 경우, 공모자금은 현재의 계획대로 사용되지 못할 위험이 있습니다.

당사의
확정공모가액 16,900원을 기준으로 계산한 공모로 인한 순수입금은 약
24,490백만원(상장주선인 의무인수금액 포함)이며, 향후 3년간 아래와 같은 예상 자금수요를 충당하기 위해 사용할 계획입니다.공모자금 입금 후 실제 투자집행 시기까지 자금 보유 기간에는 국내 제1금융권 및 증권사 등 안정성이 높은 금융기관의 상품에 예치할 계획이며, 자금의 사용시기가 도래하여 단기간내에 자금의 사용이 예상되는 경우에는 당사의 단기금융상품계좌 등에 일시 예치하여 운용할 예정입니다. 구체적인 자금의 사용 계획 관련 자세한 사항은「제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - V. 자금의 사용목적 - 2. 자금의 사용목적 - 나. 자금의 세부 사용계획」을 참고하시기 바랍니다. 다만, 용도별 자금의 규모와 지출 시기는 당사가 직면한 사업 환경 변화 및 예상치 못한 자금 수요 등에 따라 변동될 가능성이 있습니다.

다만, 금번 코스닥시장 공모를 통해 유입되는 자금은 사업환경 변화 및 대외환경 변화 등 예상치 못한 변수가 발생함에 따라 현재의 계획대로 사용되지 못할 가능성도 있습니다. 따라서 공모자금 사용내역이 변동될 수 있으므로 투자자분들께서는 유의하시기 바랍니다.
(주10) 정정 전

4. 공모가격에 대한 의견
가. 평가결과대표주관회사인 대신증권㈜는 ㈜뉴로메카의 영업 현황, 산업 전망 및 주식시장 상황등을 고려하여 희망공모가액을 아래와 같이 제시하였습니다.

구 분
내 용

주당 희망공모가액
14,000원 ~ 16,900원

확정공모가액결정방법
수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 확정공모가액을 결정할 예정입니다.

상기 표에서 제시한 희망공모가액의 범위는 ㈜뉴로메카의 절대적 가치가 아니며, 향후 국내ㆍ외 경기, 주식시장 상황, 산업 성장성 및 영업환경 변화 등 다양한 제반 요인의 영향으로 예측, 평가 정보는 변동될 수 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.금번 ㈜뉴로메카의 코스닥시장 상장공모를 위한 확정공모가액은 대표주관회사인 대신증권㈜가 상기와 같이 제시된 희망공모가액을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시할 예정이며, 향후 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사 및 발행회사가 협의하여 확정공모가액을 결정할 예정입니다.

나. 희망공모가액 산출방법

(1) 평가모형의 개요일반적으로 주식시장에서 기업의 가치를 평가하는 방법으로는 절대가치평가법과 상대가치평가법이 있습니다.절대가치 평가방법으로는 대표적으로 미래현금흐름의 현재가치할인모형(DCF: Discounted Cash Flow Method)과 본질가치평가법이 있으며, 미래현금흐름의 현재가치할인모형(DCF)은 미래에 실현될 것으로 예상되는 기업의 연도별 현금흐름을 추정하고 이에 적정한 할인율(가중평균자본비용(WACC : Weighted Average Cost Of Capital - 기업의 자본조달원천별 가중치를 곱하여 산출한 자기자본비용과 타인자본비용의 합)을 적용하여 현재가치를 산정하는 평가방법입니다. 이를 위해서는 최소 5년 이상의 미래 현금흐름 및 적정 할인율을 추정하여야 하며, 비교회사와 비교하기 위해서는 비교회사의 미래현금흐름 및 할인율을 추정하여야만 상호비교가 가능한 모형으로이러한 미래 현금흐름 및 적정 할인율을 산정함에 있어 객관적인 기준이 명확하지가 않고 평가자의 주관이 개입될 경우 평가 지표로서 유의성을 상실할 우려가 있습니다.

본질가치평가법은 2002년 8월 "유가증권인수업무에 관한 규칙" 개정 이전에 공모주식의 평가를 위해 사용하던 규정상의 평가방법으로 최근 사업연도의 자산가치와 향후 2개년 추정실적을 기준으로 한 수익가치를 1과 1.5의 가중치를 두어 산출하는 절대가치 평가방법의 한 기법입니다. 그러나, 본질가치를 구성하는 자산가치는 역사적 가치로서 기업가치를 평가함에 있어 과거 실적을 중요시 한다는 점에 있어 한계가 있으며, 또한 이를 보완하는 향후 2개년간 추정손익에 의해 산정되는 수익가치는 손익 추정시 평가자의 주관 개입 가능성, 추정기간의 불충분성 및 자본환원율로 인한 기업가치의 고평가 가능성 등은 한계점으로 지적되고 있습니다.

상대가치 평가방법(PER 비교, EV/EBITDA 비교, PSR 비교, PBR 비교 등)은 주식시장에 분석대상기업과 동일하거나 유사한 제품을 주요제품으로 하는 비교가능성이 높은 유사 기업들이 존재하고, 주식시장은 이런 기업들의 가치를 평균적으로 올바르고 적정하게 평가하고 있다는 가정하에 분석대상기업과 비교기업을 비교 ·평가하는방법으로서 그 평가방법이 간단하고 연관성을 갖기 때문에 유용한 기업가치 평가방법으로 인정되고 있습니다.그러나, 비교기업의 선정시 평가자의 주관 개입 가능성과 시장의 오류(기업가치의 저평가 혹은 고평가)로 인한 기업가치 평가의 오류 발생가능성은 여전히 상대가치 평가방법의 한계점으로 지적되고 있습니다. 이와 같이 상대가치 평가방법(PER 비교, EV/EBITDA 비교, PSR 비교, PBR 비교 등)을 적용하기 위해서는 비교대상 회사들이 우선적으로 일정한 재무적 요건을 충족하여야 하며 또한, 사업적, 기술적, 관련 시장의 성장성, 주력 제품군 등의 질적 측면에서 일정 부분 평가대상회사와 유사성을 갖고 있어야 합니다.

(2) 비교평가 모형의 선정대표주관회사인 대신증권㈜은 금번 공모를 위한 (주)뉴로메카의 주당가치를 평가함에 있어 상기 평가방법 중 유가증권시장 또는 코스닥시장에 기상장된 유사회사를 이용한 상대가치 평가법을 이용하였습니다.

[(주)뉴로메카 상대가치 산정시 PER 적용사유]

적용 투자지표
투자지표의 적합성

PER
PER(Price/Earning Ratio)는 해당 기업의 주가와 주당순이익(EPS)의 관계를 규명하는 비율로서 기업의 영업활동을 통한 수익력에 대한 시장의 평가, 성장성, 영업활동의 위험성 등이 총체적으로 반영된 지표입니다. 또한 개념이 명확하고 계산의 용이성으로 인해 가장 널리 사용되는 투자지표이기도 합니다. PER는 순이익을 기준으로 비교가치를 산정하므로 개별 기업의 수익성을 잘 반영하고 있을 뿐만 아니라, 산업에 대한 향후 미래의 성장성이 반영되어 개별 기업의 PER가 형성되므로, PER를 적용할 경우 특정산업에 속한 기업의 성장성과 수익성을 동시에 고려할 수 있고 산업 고유위험에 대한 Risk 요인도 주가를 통해 반영될 수 있습니다. 이에 따라 발행회사인 ㈜뉴로메카의 금번 공모주식에 대한 평가에 있어 상대가치 평가방법 중 가장 보편적이고 소속업종 및 해당기업의 성장, 수익, 위험을 반영할 수 있는 모형인 PER를 활용하였습니다.

[(주)뉴로메카 상대가치 산정시 EV/EBITDA, PBR, PSR제외사유]

제외 투자지표
투자지표의 부적합성

EV/EBITDA
EV/EBITDA는 기업가치(EV)와 영업활동을 통해 얻은 이익(EBITDA)과의 관계를 나타내는 지표로 기업이 자기자본과 타인자본을 이용하여 어느 정도의 현금흐름을 창출할 수 있는 지를 나타내는 지표입니다. EBITDA는 유형자산이나 기계장비에 대한 감가상각비 등 비현금성 비용이 많은 산업에 유용한 지표로써, 동사 가치를 나타내는 데에는 적정한 지표로 사용되기 어렵다는 판단하에 가치산정시 제외하였습니다.

PBR
PBR(주가순자산비율)은 해당 기업의 주가가 BPS(주당순자산)의 몇 배인가를 나타내는 지표로 엄격한 회계기준이 적용되고 자산건전성을 중요시하는 금융기관의 평가나 고정자산의 비중이 큰 장치산업의 경우 주로 사용되는 지표입니다. 동사의 경우 금융기관이 아니며, 고정자산 비중이 크지 않아 순자산가치가 상대적으로 중요하지 않기 때문에 가치평가의 한계성을 내포하고 있어 가치산정시 제외하였습니다.

PSR
PSR(주가매출액비율)은 해당 기업의 주가가 SPS(주당매출액)의 몇 배인가를 나타내는 지표로 일반적으로 비교기업의 이익이 적자(-)일 경우 사용하는 보조지표로 이용되고 있습니다. PSR이 적합한 투자지표로 이용되기 위해서는 비교기업간에 매출액 대비 수익률이 유사해야 하지만 현실적으로 기업마다 매출액 대비 수익율(ROS)은 상이하며, 단순히 매출액과 관련하여 주가 비교시에 수익성을 배제한 외형적 크기만을 비교하여 왜곡된 정보를 제공할 수 있기 때문에 가치산정시 제외하였습니다.

(3) 비교평가 모형의 한계

동사의 주당 평가가액은 동사의 2025년 추정 주당순이익의 현가를 기준으로 PER를 적용하여 산출한 상대적 성격의 비교가치로서 동사의 기업가치를 평가하는데 있어 절대성을 내포하고 있는 것은 아니며, 향후 발생할 수 있는 경기상황의 변동 및 동사가 속한 산업의 성장성 및 위험, 동사의 영업 및 재무에 대한 위험 등이 계량화되어 반영되지 않았습니다.또한, 동사의 2025년의 주당순이익 추정을 위한 여러 가정 및 추정 주당순이익을 사업위험을 감안한 현재가치로 환산하기 위한 할인율에 대해 불확실성과 평가자의 자의성 개입 가능성이 있으며, 비교대상회사의 기준주가를 특정시점에서 산정하였으므로 향후 발생할 수 있는 비교대상회사의 주가변동에 의하여 동사의 주당 평가가액도 변화할 수 있습니다.따라서 금번 평가의 결과로 산출된 동사의 평가가치는 대표주관회사인 대신증권㈜가 그 가치를 보증하거나 향후 코스닥시장에서 거래될 주가수준을 예측하는 것이 아님을 유의하시기 바랍니다.

(4) 유사회사 선정대표주관회사인 대신증권㈜은 동사의 업종, 사업, 재무 및 일반 유사성을 고려하여 ㈜라온테크, ㈜아진엑스텍, ㈜코윈테크, 삼익THK㈜ 4개사를 동사의 공모가격 산정을 위한 유사회사로 선정하였으며, 상세 선정내역은 다음과 같습니다.최종 선정된 유사회사는 동사와 유사한 사업을 영위하고 있으나, 주요 사업 및 매출의 차이가 존재합니다. 또한 사업전략, 영업환경, 시장 내 위치 등의 차이가 존재할 수 있으므로, 투자자께서는 비교참고 정보를 토대로 한 투자의사 결정 시 이러한 차이점이 존재한다는 사실에 유의하시기 바랍니다.

(가) 유사회사 선정 요약

[국내 유사회사 선정 기준표]

구분

선정기준

세부검토기준

회사수

1차

산업분류유사성

① 상장회사 중 한국표준산업분류 기준에 따른 뉴로메카과 동일한 산업 분류에 속한 기업- 산업용 로봇 제조업(C29280)② 상장회사 중 한국표준산업분류 기준에 따른 뉴로메카과 유사한 산업 분류에 속한 기업- 그 외 기타 특수목적용 기계 제조업(C29299), 그 외 기타 전기장비 제조업(C28909), 그 외 기타 전자부품 제조업(C26299), 메모리용 전자집적회로 제조업(C26111), 구름베어링 제조업(C29141), 그 외 기타 일반목적용 기계 제조업(C29199)
130개

2차
사업 유사성
사업 및 제품 유사성을 기준으로 제조용 또는 서비스용 로봇 제품, 로봇시스템·제어기·부품 등 개발, 제조 또는 판매사업 영위 기업
15개

3차

재무 유사성

① 2022년 2분기 기준 순이익을 실현했을 것② 2021년 기준 순이익을 실현했을 것③ 12월말 결산 법인일 것
6개

4차
일반 유사성
① 비정상적 PER(50x 이상)가 아닐 것② 분석기준일 현재 상장 후 6개월 이상 경과하였을 것③ 분석기준일로부터 6개월 이내 투자유의종목, 관리종목, 기업회계기준 위배로 조치를 받은 내역이 존재하지 않을 것④ 최근 6개월 이내 합병, 분할 또는 중요한 영업의 양수도 등이 없었을 것
4개

(나) 유사회사 선정 세부내역

1) 1차 유사회사 선정 - 산업분류 유사성동사는 협동로봇 제품의 개발과 공급을 주 사업으로 영위하고 있습니다. 이에, 동사의 주된 사업적 특성을 고려하여 표준산업분류 상 [산업용 로봇 제조업(C29280)], [그 외 기타 특수목적용 기계 제조업(C29299)], [그 외 기타 전기장비 제조업(C28909)], [그 외 기타 전자부품 제조업(C26299)], [메모리용 전자집적회로 제조업(C26111)], [구름베어링 제조업(C29141)], [그 외 기타 일반목적용 기계 제조업(C29199)]에 속한 코스닥 또는 유가증권시장 상장사를 1차 유사회사로 선정하였습니다.

한국 표준산업분류
해당회사
개수

산업용 로봇 제조업(C29280)
휴림로봇, 라온테크, 레인보우로보틱스, 유진로봇, 에스피시스템스, 로보스타, 티로보틱스
7

메모리용 전자집적회로 제조업(C26111)
한양디지텍, 엘디티, 피델릭스, 시그네틱스, 티엘아이, 이미지스, 제주반도체, 엔시트론, 아진엑스텍, 지니틱스
10

그 외 기타 전기장비 제조업(C28909)
엔시스, 대보마그네틱, 에이프로, 로보로보
4

그 외 기타 전자부품 제조업(C26299)
KH 필룩스, 드림텍, 삼화전자, 한화시스템, 대동전자, 삼성전기, 해성디에스, LG이노텍, 써니전자, 솔루엠, 한솔테크닉스, 이녹스첨단소재, 이랜시스, 바이오로그디바이스, 아모그린텍, KH바텍, ISC, 풍원정밀, 나노씨엠에스, 슈프리마아이디, 제이앤티씨, 제이엠티, 케이엔더블유, 아이티엠반도체, 아이엠, 유티아이, 와이팜, 와이제이엠게임즈, 지오엘리먼트, 엠케이전자, 세경하이테크, 알엔투테크놀로지, S&K폴리텍, 솔루에타, SBW생명과학, 아모텍, RF머트리얼즈, 액트로, 성우테크론, 삼영에스앤씨, 아모센스, 나무가, 파버나인, 샘씨엔에스, 3S, 비케이홀딩스, 모아텍, 파트론, 피에스엠씨, 캠시스, 리노공업, 월덱스, 상신전자, 오킨스전자, 와이솔, 대주전자재료, 동일기연, 덕산네오룩스, 알에스오토메이션, 한국컴퓨터, 덕우전자, 시노펙스
62

그 외 기타 특수목적용 기계 제조업(C29299)
우신시스템, 두산밥캣, 한국주강, 피에스케이, 에프엔에스테크, 엠플러스, 티에스넥스젠, 코윈테크, 하나기술, DMS, 네오셈, 인텍플러스, 오로스테크놀로지, 나인테크, 고영, 엔에스, 씨아이에스, 나래나노텍, 유일로보틱스, 브이원텍, 자비스, 유일에너테크, 피엔티, 톱텍, 지아이텍, 이노메트리, 로보티즈, 파라텍,티에스아이, 넥스틴, 에스엔유, 상상인인더스트리, 네온테크, 바이옵트로, 한일진공, 원준, 제우스, 파인텍, 태성, 에스에프에이, 디에이테크놀로지
41

구름베어링 제조업(C29141)
삼익THK, 씨에스베어링
2

그 외 기타 일반목적용 기계 제조업(C29199)
TPC, 디와이피엔에프, 아스플로, 오리엔탈정공
4

2) 2차 유사회사 선정 - 사업유사성

1차 유사회사 130개사 중 세부적인 사업 유사성을 기준으로 최근 사업연도 기준 제조용 또는 서비스용 로봇 제품/로봇시스템 /제어기/부품 등 개발, 제조 또는 판매사업 영위 회사를 유사기업으로 산정하였습니다.

회사명
매출비중(2021)
선정여부

휴림로봇
제조업용로봇 80.34%, 서비스용로봇 8.81%, 기타 8.06%
O

라온테크
Platform 96.43%, 기타 3.57%
O

레인보우로보틱스
제품 88.78%, 용역 7.29%, 상품 3.92%
O

유진로봇
지능형 서비스 로봇 제조 99%, 기타 1%
O

에스피시스템스
로보틱스사업부 56.46%, ICT 사업부 33.83%
O

로보스타
제품매출 97.93%, 기타매출 2.07%
O

티로보틱스
중대형 시스템 55.54%, 중대형 로봇 23.17%, 기타 21.29%
O

한양디지텍
메모리모듈 95.15%, IP통신 3.72%
X

엘디티
디스플레이구동IC 75.73%, SSN 22.42%
X

피델릭스
반도체등 97.26%, 기타 2.74%
X

시그네틱스
메모리 51.58%, 비메모리 48.42%
X

티엘아이
Timing Controller 60.21%, LCD Driver IC 34.73%
X

이미지스
GRIP 89.76%, Touch 7.52%, MST 2.55%
X

제주반도체
반도체사업부 91.35%, 복권사업 8.65%
X

엔시트론
반도체칩 51.03%, 유통 35.49%, 헬스케어 7.96%
X

아진엑스텍
모션제어기 97.52%, 로봇제어기 등 1.34%, 용역 1.06%
O

지니틱스
제품매출 91.08%, 상품매출 6.74%, 용역매출 2.18%
X

엔시스
2차전지 70.81%, setup 대응 28.2%, 기타 0.99%
X

대보마그네틱
전자석탈철기(EMF) 93.38%, 기타 4.23%
X

에이프로
2차전지 활성화장비 98.16%, 기타 1.84%
X

로보로보
교육용 로봇 61.27%, 상품매출 24.54%, 방과후위탁서비스 8.31%
O

KH 필룩스
부품사업부문 70.64%, 조명사업부문 22.58%, 기타사업부문 13.39%
X

드림텍
CMS 40.83%, IMC 34.95%, BHC 24.09%
X

삼화전자
페라이트 외 90.26%, 상품 9.74%
X

한화시스템
방산 72.43%, ICT 27.57%
X

대동전자
금형 81.19%, 용역 10.93%
X

삼성전기
컴포넌트솔루션 49.32%, 광학통신솔루션 33.32%, 패키지솔루션 17.36%
X

해성디에스
리드프레임 67.84%, Package Substrate 32.16%
X

LG이노텍
광학솔루션사업부 외 77.06%, 기판소재사업부 10.48%, 전장부품사업부 9.3%
X

써니전자
수정진동자사업부(수출) 52.18%, 수정진동자사업부(내수) 44.71%, 통신사업부(내수) 3.11%
X

솔루엠
전자부품 79.01%, ICT 20.99%
X

한솔테크닉스
파워보드 34.66%, LCM 30.48%, 스마트폰EMS 21.6%
X

이녹스첨단소재
디스플레이용 OLED 소재 58.23%, FPCB용 소재 33.55%
X

이랜시스
생활및청정가전 71.4%, 보안솔루션 25.88%, 기타 2.71%
X

바이오로그디바이스
OIS FPCB Assy 70.49%, SUB Assy 22.07%
X

아모그린텍
고효율 자성소재 30.65%, FPCB 23.77%
X

KH바텍
조립모듈 61.25%, 알루미늄 22.83%, FPCB 10.36%
X

ISC
Test 부품류 외 87.5%, Test Socket 외 77.77%, 중개 3.08%
X

풍원정밀
오픈메탈마스크 55.86%, 스틱바 마스크 29.13%
X

나노씨엠에스
근적외선 흡수/반사 안료 54.26%, 적외선 발광체 28.84%, 자외선 유기 형광 안료 12.59%
X

슈프리마아이디
제품 87.48%, 상품 12.52%
X

제이앤티씨
휴대폰용 부품 강화유리 3D 커버글라스 67.35%, 휴대폰용 부품 커넥터 32.65%
X

제이엠티
OLED PBA 79.79%, LCD PBA 17.86%
X

케이엔더블유
반도체부품 소재 66.24%, 자동차부품 소재 25.41%, 전자부품제품 7.88%
X

아이티엠반도체
제품(PMP) 60.83%, 제품(POC) 17.58%, 기타 11.07%
X

아이엠
제품매출 100%
X

유티아이
카메라윈도우 98.07%, 기타 1.22%, Flexable Glass 0.71%
X

와이팜
HB PAM 74.61%, MMMB PAM 25.15%
X

와이제이엠게임즈
스마트폰 및 전자담배 86.47%, 기타(미용기기 및 웨어러블 기기 외) 7.29%, 모바일게임 5.6%
X

지오엘리먼트
파트사업부 91.2%, 타겟사업부 7.46%, 상품 1.35%
X

엠케이전자
본딩용 와이어 91.27%, Gold evaporate material 2.84%
X

세경하이테크
광학필름 42.84%, 사출필름 33.78%
X

알엔투테크놀로지
MLC 54.93%, MCP 30.53%, LTCC소재 14.54%
X

S&K폴리텍
고밀도폴리우레탄폼시트 100%
X

솔루에타
전도성테이프 64.65%, 전도성쿠션 28.81%, 기타 4.5%
X

SBW생명과학
광학필터 72.46%, Hall Sensor IC 외 27.54%
X

아모텍
안테나 54.67%, BLDC 모터 22.12%, EMC 18.32%
X

RF머트리얼즈
군수용 장비부품 56.76%, 통신용 패키지 22.76%, 기타(제품) 9.3%
X

액트로
Actuator 97.2%, 장비류 2.8%
X

성우테크론
부품사업부 42.6%, 장비사업부 38.53%
X

삼영에스앤씨
상품 61.49%, 제품 38.51%
X

아모센스
차폐시트 34.29%, 무선충전모듈 26.93%
X

나무가
카메라모듈 99.78%, 기타 0.22%
X

파버나인
TV 관련 48.85%, 생활가전외 17.95%
X

샘씨엔에스
제품 98.67%, 기타 1.33%
X

3S
제품(환경부문) 53.41%, 제품(웨이퍼부문) 46.27%, 상품(웨이퍼부문) 0.22%
X

비케이홀딩스
제품(반도체) 100%
X

모아텍
STEPPING MOTOR 92.65%, STEPPING MOTOR외 2.64%, 개발용역 등 2.57%
X

파트론
휴대폰용 부품 74.02%, 기타 부품 25.98%
X

피에스엠씨
금형, 부품, 기타 54.09%, 리드프레임 45.91%
X

캠시스
휴대폰카메라모듈 95.2%, 상품 등 3.42%, 차량용카메라 및 전기차 1.33%
X

리노공업
IC TEST SOCKET 류 57.28%, LEENO PIN 류 33.59%, 의료기기 제품 8.17%
X

월덱스
실리콘 58.42%, 쿼츠 외 41.58%
X

상신전자
노이즈 필터 56.91%, 코일 22.39%, 기타 11.39%
X

오킨스전자
반도체검사용 소켓 85.86%, 반도체테스트서비스 7.41%, 기타(임대수입 등) 6.73%
X

와이솔
SAW제품군 97.96%, 로열티 및 임대 2.04%
X

대주전자재료
전도성페이스트 55.34%, 나노 13.77%, 형광체 10.11%
X

동일기연
전자부품(제품) 82.92%, 산업용 13.95%, 전자부품(상품) 3.08%
X

덕산네오룩스
OLED재료 100%
X

알에스오토메이션
에너지 제어장치 51.57%, 로봇모션 제어기 48.43%
O

한국컴퓨터
OLED-PBA 제품 69.14%, 산업용 INVERTER 16.53%, LCD 모듈용 부품 9.24%
X

덕우전자
Sriffener, Bracket 등 78.86%, ABS,EPS 16.8%, 부산물 및 기타 3.1%
X

시노펙스
FPCB사업 86.26%, 맴브레인/필터사업 13.74%
X

우신시스템
차체설비부문 51.73%, 자동차부품부문 46.4%, 기타 1.87%
X

두산밥캣
Compact 건설기계 85.82%, 산업차량 9.21%, Portable Power 4.97%
X

한국주강
고철사업 55.83%, 주강사업 41.6%, 기타 2.56%
X

피에스케이
반도체 공정장비류 74.65%, 기타 25.35%
X

에프엔에스테크
장비 72.22%, 부품소재 27.78%
X

엠플러스
이차전지 자동화 조립장비 96.39%, 기타 3.61%
X

티에스넥스젠
Damper 사업부문 63.76%, Busway 사업부문 34.42%, 태양광 사업부문 1.53%
X

코윈테크
2차전지 59.59%, 2차전지 엔지니어링 25.83%, 석유화학등 6.42%
O

하나기술
제품(이차전지 제조장비) 99.95%, 기타 0.05%
X

DMS
제조(FPD설비 제조) 99.14%, 기타 0.86%
X

네오셈
제품매출(테스터) 89.67%, 용역및기타 6.96%, 상품매출 3.37%
X

인텍플러스
반도체 외관검사 분야 47.04%, 2차전지 외관검사 21.52%, 반도체 Mid-End 분야 21.24%
X

오로스테크놀로지
제품(OL-12inch) 90.85%, 용역 6.75%, 제품(기타) 2.12%
X

나인테크
2차 전지 66.76%, 디스플레이 31.12%, 기타(제품) 1.98%
X

고영
3D 정밀측정검사기 100%
X

엔에스
2차전지장비 83.56%, 기타 16.44%
X

씨아이에스
Calender (Roll Press) 67.36%, Slitter 13.82%, Coater 10.77%
X

나래나노텍
제품-포토장비 72.04%, 제품-모듈장비 14.88%, 제품-코팅장비 10.21%
X

유일로보틱스
자동화시스템 71.54%, 로봇 22.58%, 기타 3.82%
O

브이원텍
2차전지 검사시스템 50.41%, LCD/OLED 압흔검사기 32.21%, AMR(로봇) 사업 9.08%
X

자비스
Fscan 40.5%, Xscan 39.89%, 유지보수 등 17.82%
X

유일에너테크
이차전지 자동화 조립장비 82.55%, 기타 17.45%
X

피엔티
2차전지 65.48%, 소재 29.53%, 기계설비 11.59%
X

톱텍
FA사업부문 71.81%, 나노부문 27.48%, 기타 0.71%
X

지아이텍
SLOT DIE 73.63%, REPAIR 21.22%, 기타 3.52%
X

이노메트리
X-ray 2차전지 검사장비 78.07%, AS매출 11.4%, 기타 장비 10.53%
X

로보티즈
액츄에이터 및 그 응용제품 86.09%, 자율주행 로봇 13.91%
O

파라텍
소방기계기구 등 62.59%, 소방설비공사 등 37.41%
X

티에스아이
믹싱시스템 매출 77.36%, 제작품 매출 14.79%, 공사 매출 6.59%
X

넥스틴
제품 (AEGIS-I) 57.11%, 제품 (AEGIS-II) 36.03%, 용역 6.86%
X

에스엔유
LCD제조 장비 100%
X

상상인인더스트리
재화의 판매 99.84%, 기타매출 0.16%
X

네온테크
장비사업부 56.36%, FA사업부 41.95%, 기타 1.23%
X

바이옵트로
PCB전기검사기 98.71%, Screw자동체결기 1.01%, FA 0.28%
X

한일진공
스마트폰 46.5%, 기타 40.55%, 일반광학 12.95%
X

원준
열처리 장비 90.67%, 기타 5.95%, 공정 설비 3.38%
X

제우스
반도체 세정장비 64.9%, FA 및 진공 17.25%, LCD장비 및 태양전지 장비 12.16%
X

파인텍
디스플레이 제조 장비 42.41%, Touch Key 30.22%, Digitizer 17.51%
X

태성
설비(표면처리설비, 식각설비 등) 79.1%, 용역 8.9%, 상품 5.0%, 기타 7.1%
X

에스에프에이
물류시스템 46.62%, 반도체 40.94%, 공정장비 12.44%
X

디에이테크놀로지
2차전지 조립공정 96.55%, 기타 3.45%
X

삼익THK
LM시스템 49.57%, 메카트로시스템 38.71%, 기타 10.78%
O

씨에스베어링
제품 베어링외 98.08%, 기타 상품외 1.92%
X

TPC
공압 77.82%, 모션 22.18%
O

디와이피엔에프
뉴메틱 컨베잉시스템 57.89%, 메카니컬 컨베잉 시스템 30.52%, 기타 11.59%
X

아스플로
제품 (튜브 / 파이프) 49.09%, 제품 (피팅) 23.72%, 제품 (밸브 / 귤레이터) 16.44%
X

오리엔탈정공
선박용 기계품 52.1%, 선박용 상부구조물 47.9%
X

3) 3차 유사회사 선정2차 유사회사로 선정된 15개 기업 중 아래의 재무적 유의성 기준에 따라 6개 기업을 3차 유사회사로 선정하였습니다.① 2022년 2분기 기준 순이익을 실현했을 것② 2021년 기준 순이익을 실현했을 것③ 12월말 결산 법인일 것

(단위: 백만원)

사업연도
2021년
2022년 2분기
결산월
재무유사성선정여부

회사명
매출액
영업이익
당기순이익(지배)
매출액
영업이익
당기순이익(지배)

휴림로봇
30,670
(3,744)
(39,033)
13,955
(1,546)
(3,889)
12
X

라온테크
36,858
5,246
5,868
16,658
1,899
1,443
12
O

레인보우로보틱스
8,970
(1,031)
(7,843)
3,310
189
174
12
X

유진로봇
27,646
(6,413)
(2,415)
10,051
1,039
1,495
12
X

에스피시스템스
35,904
(475)
(940)
13,346
884
753
12
X

로보스타
142,465
224
1,634
32,024
(583)
475
12
O

티로보틱스
44,123
(6,570)
(10,956)
13,681
(430)
3,461
12
X

아진엑스텍
41,650
5,159
4,292
11,136
650
578
12
O

로보로보
7,620
(1,524)
(1,320)
2,883
74
(57)
12
X

알에스오토메이션
113,430
2,801
2,488
26,145
458
496
12
O

코윈테크
106,350
6,616
5,580
40,456
2,526
633
12
O

유일로보틱스
34,989
3,196
3,856
8,417
(628)
(150)
12
X

로보티즈
22,358
(929)
727
6,019
(663)
(751)
12
X

삼익THK
310,485
14,810
11,812
76,219
3,801
4,192
12
O

TPC
86,951
2,107
2,001
22,407
60
(272)
12
X

(출처:
금융감독원 전자공시시스템)

주1)
연결재무제표 작성법인의 당기순이익은 지배기업 소유주 지분 당기순이익으로 산정하였습니다.

4) 4차 유사회사 선정
4차 유사회사 선정은 3차 비교회사로 선정된 기업으로부터 일반 유사성 기준을 고려하여 선정하였습니다.① 비정상적 PER(50x 이상)가 아닐 것② 분석기준일 현재 상장 후 6개월 이상 경과하였을 것③ 분석기준일로부터 6개월 이내 투자유의종목, 관리종목, 기업회계기준 위배로 조치를 받은 내역이 존재하지 않을 것④ 최근 6개월 이내 합병, 분할 또는 중요한 영업의 양수도 등이 없었을 것

(단위: 백만원, 배)

회사명
비정상적 PER(50x 이상) 제외
상장일
합병, 분할 또는중요한 영업양수도 유무
투자유의종목 등조치 사실 유무
시가총액
PER 값
최종선정

라온테크
-
2021.06.17
-
-
184,091
27.04
선정

아진엑스텍
-
2014.07.24
-
-
105,260
32.39
선정

코윈테크
-
2019.08.05
-
-
253,510
43.00
선정

삼익THK
-
1989.09.26
-
-
287,700
19.21
선정

(출처:
금융감독원 전자공시시스템)

주1)
시가총액은 평가기준일 (2022년 08월 19일) 기준 최근일, 5영업일(2022년 08월 12일 ~ 08월 19일), 20영업일 (2022년 07월 22일 ~ 08월 19일) 평균 중 최소값 기준

[최종 유사회사 선정결과 요약]

최종 유사회사

㈜라온테크, ㈜아진엑스텍, ㈜코윈테크, 삼익THK㈜ [총 4개사]

(다) 유사회사 선정 결과대표주관회사인 대신증권㈜는 상기 선정기준을 충족하는 ㈜라온테크, ㈜아진엑스텍, ㈜코윈테크, 삼익THK㈜ 4개사를 최종 유사회사로 선정하였습니다.그러나 동사와 선정된 유사회사가 사업의 연관성이 존재하고, 매출 구성 측면에서 선정 가능성이 일정 수준 존재하여도 상대가치 평가방법의 특성상 적합한 비교기업 선정 및 과정에 대한 완전성을 보장할 수는 없습니다. 사업 구조, 시장점유율, 인력 수준, 재무안정성, 소속 기업집단 내 지배구조 차이, 경영진, 경영 전략 등 주식가치에 영향을 미칠 수 있는 사항들에 차이점이 존재함을 유의하시기 바랍니다.또한 동사의 희망공모가액은 선정 유사회사의 기준 주가를 특정 시점에서 적용하였기에 향후 발생할 수 있는 유사회사의 주가 변동에 따라서 동사의 주당 평가가액도 변동될 수 있습니다. 유사회사의 기준 주가가 향후 예상 경영성과에 대한 기대감을 반영하고 있을 가능성 등을 고려하면, 동사의 주당 평가가액은 동사와 유사회사의 과거 경영실적을 활용하고 있다는 측면에서 평가방법으로서 완전성을 보장받지 못할 수 있습니다.(라) 유사회사 기준주가기준주가는 시장의 일시적인 급변 등 단기변동성 반영을 배제하기 위해 2022년 08월 19일(증권신고서 제출일로부터 7영업일 전일)을 분석기준일로 하여 최근일(2022년 08월 19일) 종가, 5영업일(2022년 08월 12일 ~ 08월 19일), 20영업일 (2022년 07월 22일 ~ 08월 19일) 각 종가 산술 평균 중 낮은 가액을 기준주가로 적용하였습니다.

(단위: 원)

회사명
라온테크
아진엑스텍
코윈테크
삼익THK

(a) 기준일 종가
14,750
11,550
26,000
13,700

(b) 1주일 평균 종가
15,060
11,280
27,220
14,000

(c) 1개월 평균 종가
14,973
10,798
27,275
13,753

기준주가 (MIN (a,b,c)
14,750
10,798
26,000
13,700

2022-07-22
14,650
10,050
25,550
12,750

2022-07-25
14,850
10,100
25,700
13,200

2022-07-26
14,800
10,000
25,400
13,150

2022-07-27
14,750
10,100
25,900
13,450

2022-07-28
14,650
10,050
26,100
13,350

2022-07-29
14,400
10,200
26,250
13,400

2022-08-01
14,400
10,500
26,700
13,550

2022-08-02
15,400
10,900
28,350
13,900

2022-08-03
15,900
10,950
29,000
14,400

2022-08-04
15,650
11,000
28,650
14,000

2022-08-05
15,200
11,000
28,500
13,900

2022-08-08
15,300
11,450
28,700
14,050

2022-08-09
15,100
11,200
28,500
14,200

2022-08-10
14,400
10,900
28,100
13,800

2022-08-11
14,700
11,150
28,000
13,950

2022-08-12
14,600
11,250
28,050
14,300

2022-08-16
15,200
11,350
27,900
14,100

2022-08-17
15,400
11,100
27,300
14,000

2022-08-18
15,350
11,150
26,850
13,900

2022-08-19
14,750
11,550
26,000
13,700

(출처: 한국거래소, QuantiWise)

(5) 희망공모가액의 산출(가) PER 평가방법을 통한 상대가치 산출

① 의의PER은 해당 기업의 주가가 주당순이익(EPS)의 몇 배인지를 나타내는 수치로, 수익성을 중시하는 대표적 지표입니다.PER은 대부분의 기업에 적용하여 계산이 간단하고 자료 수집이 용이하며 산업 및 기업 특성에 따른 위험, 성장율을 반영한 지표로 이용되고 있습니다.② 산출 방법PER 평가방법을 적용한 상대가치는 최근 12개월(21년 7월 ~ 22년 6월) 실적을 기준으로 산출한 비교기업들의 산술평균 PER 배수를 동사의 2024년 추정 순이익을 현가화 하여 계산된 주당 순이익에 적용하여 산출하였습니다.※ PER를 이용한 비교가치 = 유사회사 PER 배수 X 주당 순이익- 대표주관회사인 대신증권㈜는 비교가치 산정시 유사회사의 주식수는 상장주식수를 반영하였으며, 발행사의 발행주식수는 신고서 제출일 현재 발행주식총수에 신주모집주식수, 희석화가능주식수를 포함하여 제시하고 있습니다.※ 적용주식수:유사회사 : 분석기준일 현재 상장주식수발행회사 : 신고서 제출일 현재 주식수 + 신주모집 주식수 + 희석화가능주식수※ 유사회사의 재무자료는 금융감독원 전자공시시스템에 공시된 각사의 2021년 사업보고서와 2022년 반기보고서를 참조하였습니다.③ 한계점- 향후 수년간의 미래 주당순이익을 추정해야 하며 추정과정에서의 여러 단계의 가정이 필요하므로평가자의 자의성 개입가능성이 있습니다.- 동사의 2025년 추정 주당순이익을 사업의 리스크를 감안한 현재 가치로 환산하여 상대가치를 산정하기 때문에 동사 미래 실적에 추정 및 현재가치 할인을 위한 할인율에 대한 불확실성 및 평가자의 자의성 개입가능성이 있습니다.- 동사가 속한 업종은 매출의 시현 여부도 중요하지만 제품 판매계약 체결 여부, 연구인력의 유출 및 영입 여부, 제품의 경쟁 현황, 정부 정책 변화 등 실적 외의 요소들이 주가에 영향을 미치고 있습니다. 그렇기 때문에 추정 실적만을 고려한 기업가치평가는 실적 외 주가에 영향을 주는 요소를 고려하지 않기 때문에 그 한계점이 있습니다.- 순손실 시현 기업의 경우 PER를 비교할 수 없습니다.- 현재의 주가수준은 과거의 실적보다 미래의 예상이익에 대한 기대감을 반영하고 있으므로 과거 재무제표에 의거한 비교분석에 한계점이 존재합니다.- 비교기업이 동일 업종, 사업분야를 영위하여도 각 회사의 고유한 사업 구조, 매출 구성, 시장점유율, 인력 수준, 재무안정성, 경영진, 경영 전략 등에서 차이가 있기 때문에, 동일 기업을 비교분석하는 데에도 한계점이 존재할 수 있습니다.- 또한 PER 배수 결정 요인에는 주당순이익 이외에도 배당 성향 및 할인율, 기업 성장율 등이 있으므로 동일 업종에 속한다고 해도 순이익 규모, 현금창출 능력, 내부유보율, 자본금 규모 등 여러 요인을 고려할 경우 비교에 한계점이 존재합니다.- 비교 기업간의 적용회계기준 및 연결 대상 기준 차이점 등으로 비교 기업간 PER의 비교에 제약사항이 존재할 수 있습니다.

(나) 유사기업 PER 산출1) PER 산정

(단위: 원, 주, 배)

회사명
라온테크
아진엑스텍
코윈테크
삼익THK

적용 순이익
6,806,869,680
3,249,720,876
5,896,139,788
14,972,698,274

적용 주식수
12,480,734
9,748,596
9,750,373
21,000,000

주당순이익(EPS)
545
333
605
713

기준주가
14,750
10,798
26,000
13,700

PER
27.04
32.39
43.00
19.21

적용 PER
30.41 배

출처)
금융감독원 전자공시시스템

주1)
적용순이익은 2022년 반기 기준 최근 12개월(2021년 7월 ~ 2022년 6월)의 (지배지분) 순이익의 합계이며 상세 산출 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

지배주주순이익
라온테크
아진엑스텍
코윈테크
삼익THK

3Q21
708,860,661
774,887,265
1,138,656,153
305,451,356

4Q21
2,887,727,139
446,462,175
1,177,636,534
6,207,590,962

1Q22
1,767,346,205
1,450,199,447
2,946,397,655
4,267,200,274

2Q22
1,442,935,675
578,171,989
633,449,446
4,192,455,682

2Q22 LTM
6,806,869,680
3,249,720,876
5,896,139,788
14,972,698,274

주2)
적용 주식수는 분석기준일 현재 상장주식총수입니다.

주3)
기준주가는 2022년 08월 19일(증권신고서 제출일로부터 7영업일 전일)을 분석기준일로 하여 최근일(08월 19일)의 종가, 5영업일(2022년 08월 12일 ~ 08월 19일), 20영업일 (2022년 07월 22일 ~ 08월 19일) 각 종가 산술 평균 중 낮은 가액입니다.

2) 미래 추정순이익 기준 주당 평가가액 산출

[(주)뉴로메카 PER에 의한 평가가치]

구분

내용

비고

2025년 추정 당기순이익

14,220,760천원

A, (주1), (주2)

연 할인율

15%

(주2), (주3)

2025년 추정 당기순이익의

2022년 반기 말 기준 현재가치

8,719,275천원

B = A / (1.15^3.5) (주3)

적용 PER 배수

30.41배

C (주4)

평가 가치

265,166,927천원

D = B ×C

적용 주식수

10,967,670주

E (주5)

주당 평가가액

24,177원

F = D ÷ E

주1)
2025년 추정 당기순이익 산정내역은 하기 "다. 추정 당기순이익 산정내역"을 참고해주시기 바랍니다.

주2)
주당 평가가액 산출을 위하여 2025년 추정 당기순이익을 적용한 이유는 동사의 제품 개발과 본격적인 이익 창출 시점 등을 고려하여 본격적인 매출이 발생하는 시점의 추정 당기순이익에 PER을 적용하는 것이 동사의 기업의 가치를 평가하기에 가장 타당할 것으로 판단하였기 때문입니다. 2021년 이후 코스닥시장에 상장한 기술성장기업의 적용 실적, 할인기간, 연 할인율은 아래와 같습니다.

주3)

2025년 추정 당기순이익을 2022년 반기말 비교대상 당기순이익으로 환산하기 위한 연 할인율은 동사의 재무위험, 예상 매출의 실현 가능성 등을 종합적으로 감안하여 산정하였습니다. 또한, 2025년 추정 당기순이익의 2022년 반기 말 기준 현재가치를 계산하는 데 적용한 연 할인율은 2021년 이후 코스닥 시장에 상장한 기술성장기업의 연 할인율을 참고하여 결정하였습니다. 현재가치 할인율은 2021년~2022년 기술평가기업 적용할인율의 평균은 22.10%~22.24%이나, 동사의 주요 사업인 협동로봇, 서비스로봇 등에서 본격적인 매출 발생이 예상되어 22.10%~22.24% 대비 낮은 15% 할인율을 적용하였습니다. 다만, 동 현재가치 할인율은 인수인의 주관적인 판단요소가 반영되어 있으므로 투자시 유의하시기 바랍니다.

[2021년~2022년 코스닥 기술평가기업 적용실적, 연할인율 및 할인기간]

회사명

상장일

적용실적

연 할인율(%)

할인기간(년)

엔비티
2021.01.21
2022
25.0
2

와이더플래닛
2021.02.03
2022
20.0
2

레인보우로보틱스
2021.02.03
2023
20.0
3

피엔에이치테크
2021.02.16
2022
20.0
2

씨이랩
2021.02.24
2023
20.0
3

오로스테크놀로지
2021.02.24
2021
20.0
1

뷰노
2021.02.26
2022~2023
20.0
2~3

나노씨엠에스
2021.03.09
2023
20.0
3

프레스티지바이오로직스
2021.03.11
2021~2022
25.0
1~2

네오이뮨텍
2021.03.16
2021~2022
35.00
1~2

라이프시맨틱스
2021.03.23
2023
23.0
3

제노코
2021.03.24
2021
20.0
1

자이언트스텝
2021.03.24
2023
30.0
3

해성티피씨
2021.04.21
2022
25.0
2

샘씨엔에스
2021.05.20
2021~2023
10.0 ~ 15.0
1~3

삼영에스앤씨
2021.05.21
2021~2023
20.0
1~3

진시스템
2021.05.26
2023
15.0
2.5

라온테크
2021.06.17
2021
25.00
0.75

아모센스
2021.06.25
2023
25.00
2.75

오비고
2021.07.13
2023
21.10
3

큐라클
2021.07.22
2024
25.00
3.5

맥스트
2021.07.27
2023
20.00
2.5

원티드랩
2021.08.11
2023
20.00
2.5

딥노이드
2021.08.17
2025
19.00
4.33

바이젠셀
2021.08.25
2025
25.00
4.5

에이비온
2021.09.08
2022
40.00
1.5

차백신연구소
2021.10.22
2023~2024
30.00
2.5~3.5

지니너스
2021.11.08
2024
20.00
3

비트나인
2021.11.10
2023
20.00
2.5

지오엘리먼트
2021.11.11
2021
0.00
0

마인즈랩
2021.11.23
2023
20.00
2.5

툴젠
2021.12.10
2024
21.20
3

애드바이오텍
2022.01.25
2022~2023
30.00
1~2

이지트로닉스
2022.02.04
2023
20.00
2

스코넥
2022.02.04
2024
25.00
3

바이오에프디엔씨
2022.02.21
2023
15.00
1.15

퓨런티어
2022.02.23
2022~2024
20.00
1~3

풍원정밀
2022.02.28
2022~2023
30.00
1~2

노을
2022.03.03
2024~2025
15.00
3.25~4.25

모아데이타
2022.03.10
2024
15.00
3

비플라이소프트
2022.06.20
2024
20.00
3

레이저쎌
2022.06.24
2022~2024
20.00
0.5~2.5

보로노이
2022.06.24
2024
25.00
3

넥스트칩
2022.07.01
2024
30.00
3

코난테크놀로지
2022.07.07
2024
20.00
2.75

영창케미칼
2022.07.14
2023
20.00
1.75

루닛
2022.07.21
2025
20.00
3.75

에이프릴바이오
2022.07.28
2024
30.00
2.5

아이씨에이치
2022.07.29
2022
20.00
0.5

평균

22.10~22.24

2.21~2.52

(출처: 각 사 증권신고서)

주4)
적용 PER는 유사회사의 2022년 반기 기준 최근 4개 분기 (지배지분) 당기순이익 기준 PER입니다

주5)
적용주식수 산정

항목
주식수

발행주식총수
8,310,420주

- 보통주
8,310,420주

전환상환우선주
203,250주

공모 신주 발행주식수
1,500,000주

상장 주선인의무인수 주식수
45,000주

주식매수선택권
909,000주

합계
10,967,670주

(나) 희망공모가액 산정상기 PER 상대가치 산출 결과를 적용한 주식회사 ㈜뉴로메카의 희망공모가액은 아래와 같습니다.

[(주)뉴로메카 희망공모가액 산출내역]

구 분
내 용
비 고

비교가치 주당 평가가액
24,177원
-

평가액 대비 할인율
41.69%~29.69%
주1)

희망공모가액 밴드
14,000원 ~ 16,900원
-

확정공모가액
-
주2)

주1)
희망공모가액의 산출을 위하여 적용한 할인율은 2021년 이후 코스닥시장에 상장한기술성장기업의 희망공모가액 산출을 위하여 적용한 할인율을 고려하여 산정하였습니다.

[2021년~2022년 코스닥 기술평가특례 상장기업 평균 할인율]

회사명

상장일

하단 할인율(%)

상단 할인율(%)

엔비티
2021.01.21
42.00
22.50

와이더플래닛
2021.02.03
30.51
13.14

레인보우로보틱스
2021.02.03
46.91
31.74

피엔에이치테크
2021.02.16
48.83
37.86

씨이랩
2021.02.24
30.40
6.14

오로스테크놀로지
2021.02.24
38.13
23.57

뷰노
2021.02.26
47.02
31.13

나노씨엠에스
2021.03.09
37.19
19.86

프레스티지바이오로직스
2021.03.11
48.80
27.00

네오이뮨텍(Reg.S)
2021.03.16
48.10
38.40

라이프시맨틱스
2021.03.23
36.05
11.18

제노코
2021.03.24
45.53
33.42

자이언트스텝
2021.03.24
36.68
22.61

해성티피씨
2021.04.21
53.26
43.42

샘씨엔에스
2021.05.20
33.74
24.46

삼영에스앤씨
2021.05.21
35.77
17.66

진시스템
2021.05.26
37.08
21.35

라온테크
2021.06.17
37.43
22.76

아모센스
2021.06.25
39.55
26.02

오비고
2021.07.13
42.65
33.87

큐라클
2021.07.22
41.16
26.45

맥스트
2021.07.27
28.89
15.96

원티드랩
2021.08.11
38.67
23.34

딥노이드
2021.08.17
28.52
4.69

바이젠셀
2021.08.25
42.82
29.60

에이비온
2021.09.08
42.50
32.50

차백신연구소
2021.10.22
50.52
32.52

지니너스
2021.11.08
42.44
24.96

비트나인
2021.11.10
41.63
34.92

지오엘리먼트
2021.11.11
39.71
30.99

마인즈랩
2021.11.23
32.81
22.47

툴젠
2021.12.10
69.51
63.41

애드바이오텍
2022.01.25
43.90
35.89

이지트로닉스
2022.02.04
43.07
34.08

스코넥
2022.02.04
45.82
27.76

바이오에프디엔씨
2022.02.21
36.84
20.36

퓨런티어
2022.02.23
37.00
24.28

풍원정밀
2022.02.28
32.92
22.76

노을
2022.03.03
36.16
16.51

모아데이타
2022.03.10
27.90
15.88

비플라이소프트
2022.06.20
42.89
34.23

레이저쎌
2022.06.24
27.68
15.62

보로노이
2022.06.24
44.80
36.52

넥스트칩
2022.07.01
42.38
32.48

코난테크놀로지
2022.07.07
37.59
25.70

영창케미칼
2022.07.14
40.30
25.97

루닛
2022.07.21
44.37
38.05

에이프릴바이오
2022.07.28
48.07
40.28

아이씨에이치
2022.07.29
30.23
9.70

평균

40.34

26.65

(출처 : 각 사 증권신고서)

[참고: 유사회사의 가중평균자본비용(WACC)]

회사명
가중평균자본비용(WACC)

라온테크
11.8%

아진엑스텍
13.6%

코윈테크
10.0%

삼익THK
9.0%

평균
11.1%

(출처: Bloomberg(2022.08.16, 반기 기준))

주2)
확정공모가액은 수요예측 결과를 반영하여 최종 확정될 예정입니다.

그러나 상기 주당 평가가액은 대표주관회사의 주관적인 판단요소들(유사회사 선정, 가치평가방법의 선정 및 적용방법, 유사회사의 기준주가 선정 등)이 반영되어 있으며, 경기 변동의 위험, 동사의 영업 및 재무에 관한 위험, 동사가 속한 산업의 위험 등이 반영되지 않은 상대적 평가가액으로서, 향후 동사가 코스닥시장에서 거래될 때의 미래가치를 반영한 적정주가라고는 볼 수 없습니다.

(주10) 정정 후

4. 공모가격에 대한 의견
가. 평가결과대표주관회사인 대신증권㈜는 ㈜뉴로메카의 영업 현황, 산업 전망 및 주식시장 상황등을 고려하여
확정공모가액을 아래와 같이 제시하였습니다.

구 분
내 용

주당
확정공모가액

16,900원

확정공모가액결정방법

수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 확정공모가액을 결정
하였습니다.

상기 표에서 제시한
확정공모가액의 범위는 ㈜뉴로메카의 절대적 가치가 아니며, 향후 국내ㆍ외 경기, 주식시장 상황, 산업 성장성 및 영업환경 변화 등 다양한 제반 요인의 영향으로 예측, 평가 정보는 변동될 수 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.금번 ㈜뉴로메카의 코스닥시장 상장공모를 위한 확정공모가액은 대표주관회사인 대신증권㈜가 상기와 같이 제시된 희망공모가액을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시
하였으며, 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사가 발행회사와 협의하여 확정공모가액을 16,900원으로 결정하였습니다.

나. 희망공모가액 산출방법

(1) 평가모형의 개요일반적으로 주식시장에서 기업의 가치를 평가하는 방법으로는 절대가치평가법과 상대가치평가법이 있습니다.절대가치 평가방법으로는 대표적으로 미래현금흐름의 현재가치할인모형(DCF: Discounted Cash Flow Method)과 본질가치평가법이 있으며, 미래현금흐름의 현재가치할인모형(DCF)은 미래에 실현될 것으로 예상되는 기업의 연도별 현금흐름을 추정하고 이에 적정한 할인율(가중평균자본비용(WACC : Weighted Average Cost Of Capital - 기업의 자본조달원천별 가중치를 곱하여 산출한 자기자본비용과 타인자본비용의 합)을 적용하여 현재가치를 산정하는 평가방법입니다. 이를 위해서는 최소 5년 이상의 미래 현금흐름 및 적정 할인율을 추정하여야 하며, 비교회사와 비교하기 위해서는 비교회사의 미래현금흐름 및 할인율을 추정하여야만 상호비교가 가능한 모형으로이러한 미래 현금흐름 및 적정 할인율을 산정함에 있어 객관적인 기준이 명확하지가 않고 평가자의 주관이 개입될 경우 평가 지표로서 유의성을 상실할 우려가 있습니다.

본질가치평가법은 2002년 8월 "유가증권인수업무에 관한 규칙" 개정 이전에 공모주식의 평가를 위해 사용하던 규정상의 평가방법으로 최근 사업연도의 자산가치와 향후 2개년 추정실적을 기준으로 한 수익가치를 1과 1.5의 가중치를 두어 산출하는 절대가치 평가방법의 한 기법입니다. 그러나, 본질가치를 구성하는 자산가치는 역사적 가치로서 기업가치를 평가함에 있어 과거 실적을 중요시 한다는 점에 있어 한계가 있으며, 또한 이를 보완하는 향후 2개년간 추정손익에 의해 산정되는 수익가치는 손익 추정시 평가자의 주관 개입 가능성, 추정기간의 불충분성 및 자본환원율로 인한 기업가치의 고평가 가능성 등은 한계점으로 지적되고 있습니다.

상대가치 평가방법(PER 비교, EV/EBITDA 비교, PSR 비교, PBR 비교 등)은 주식시장에 분석대상기업과 동일하거나 유사한 제품을 주요제품으로 하는 비교가능성이 높은 유사 기업들이 존재하고, 주식시장은 이런 기업들의 가치를 평균적으로 올바르고 적정하게 평가하고 있다는 가정하에 분석대상기업과 비교기업을 비교 ·평가하는방법으로서 그 평가방법이 간단하고 연관성을 갖기 때문에 유용한 기업가치 평가방법으로 인정되고 있습니다.그러나, 비교기업의 선정시 평가자의 주관 개입 가능성과 시장의 오류(기업가치의 저평가 혹은 고평가)로 인한 기업가치 평가의 오류 발생가능성은 여전히 상대가치 평가방법의 한계점으로 지적되고 있습니다. 이와 같이 상대가치 평가방법(PER 비교, EV/EBITDA 비교, PSR 비교, PBR 비교 등)을 적용하기 위해서는 비교대상 회사들이 우선적으로 일정한 재무적 요건을 충족하여야 하며 또한, 사업적, 기술적, 관련 시장의 성장성, 주력 제품군 등의 질적 측면에서 일정 부분 평가대상회사와 유사성을 갖고 있어야 합니다.

(2) 비교평가 모형의 선정대표주관회사인 대신증권㈜은 금번 공모를 위한 (주)뉴로메카의 주당가치를 평가함에 있어 상기 평가방법 중 유가증권시장 또는 코스닥시장에 기상장된 유사회사를 이용한 상대가치 평가법을 이용하였습니다.

[(주)뉴로메카 상대가치 산정시 PER 적용사유]

적용 투자지표
투자지표의 적합성

PER
PER(Price/Earning Ratio)는 해당 기업의 주가와 주당순이익(EPS)의 관계를 규명하는 비율로서 기업의 영업활동을 통한 수익력에 대한 시장의 평가, 성장성, 영업활동의 위험성 등이 총체적으로 반영된 지표입니다. 또한 개념이 명확하고 계산의 용이성으로 인해 가장 널리 사용되는 투자지표이기도 합니다. PER는 순이익을 기준으로 비교가치를 산정하므로 개별 기업의 수익성을 잘 반영하고 있을 뿐만 아니라, 산업에 대한 향후 미래의 성장성이 반영되어 개별 기업의 PER가 형성되므로, PER를 적용할 경우 특정산업에 속한 기업의 성장성과 수익성을 동시에 고려할 수 있고 산업 고유위험에 대한 Risk 요인도 주가를 통해 반영될 수 있습니다. 이에 따라 발행회사인 ㈜뉴로메카의 금번 공모주식에 대한 평가에 있어 상대가치 평가방법 중 가장 보편적이고 소속업종 및 해당기업의 성장, 수익, 위험을 반영할 수 있는 모형인 PER를 활용하였습니다.

[(주)뉴로메카 상대가치 산정시 EV/EBITDA, PBR, PSR제외사유]

제외 투자지표
투자지표의 부적합성

EV/EBITDA
EV/EBITDA는 기업가치(EV)와 영업활동을 통해 얻은 이익(EBITDA)과의 관계를 나타내는 지표로 기업이 자기자본과 타인자본을 이용하여 어느 정도의 현금흐름을 창출할 수 있는 지를 나타내는 지표입니다. EBITDA는 유형자산이나 기계장비에 대한 감가상각비 등 비현금성 비용이 많은 산업에 유용한 지표로써, 동사 가치를 나타내는 데에는 적정한 지표로 사용되기 어렵다는 판단하에 가치산정시 제외하였습니다.

PBR
PBR(주가순자산비율)은 해당 기업의 주가가 BPS(주당순자산)의 몇 배인가를 나타내는 지표로 엄격한 회계기준이 적용되고 자산건전성을 중요시하는 금융기관의 평가나 고정자산의 비중이 큰 장치산업의 경우 주로 사용되는 지표입니다. 동사의 경우 금융기관이 아니며, 고정자산 비중이 크지 않아 순자산가치가 상대적으로 중요하지 않기 때문에 가치평가의 한계성을 내포하고 있어 가치산정시 제외하였습니다.

PSR
PSR(주가매출액비율)은 해당 기업의 주가가 SPS(주당매출액)의 몇 배인가를 나타내는 지표로 일반적으로 비교기업의 이익이 적자(-)일 경우 사용하는 보조지표로 이용되고 있습니다. PSR이 적합한 투자지표로 이용되기 위해서는 비교기업간에 매출액 대비 수익률이 유사해야 하지만 현실적으로 기업마다 매출액 대비 수익율(ROS)은 상이하며, 단순히 매출액과 관련하여 주가 비교시에 수익성을 배제한 외형적 크기만을 비교하여 왜곡된 정보를 제공할 수 있기 때문에 가치산정시 제외하였습니다.

(3) 비교평가 모형의 한계

동사의 주당 평가가액은 동사의 2025년 추정 주당순이익의 현가를 기준으로 PER를 적용하여 산출한 상대적 성격의 비교가치로서 동사의 기업가치를 평가하는데 있어 절대성을 내포하고 있는 것은 아니며, 향후 발생할 수 있는 경기상황의 변동 및 동사가 속한 산업의 성장성 및 위험, 동사의 영업 및 재무에 대한 위험 등이 계량화되어 반영되지 않았습니다.또한, 동사의 2025년의 주당순이익 추정을 위한 여러 가정 및 추정 주당순이익을 사업위험을 감안한 현재가치로 환산하기 위한 할인율에 대해 불확실성과 평가자의 자의성 개입 가능성이 있으며, 비교대상회사의 기준주가를 특정시점에서 산정하였으므로 향후 발생할 수 있는 비교대상회사의 주가변동에 의하여 동사의 주당 평가가액도 변화할 수 있습니다.따라서 금번 평가의 결과로 산출된 동사의 평가가치는 대표주관회사인 대신증권㈜가 그 가치를 보증하거나 향후 코스닥시장에서 거래될 주가수준을 예측하는 것이 아님을 유의하시기 바랍니다.

(4) 유사회사 선정대표주관회사인 대신증권㈜은 동사의 업종, 사업, 재무 및 일반 유사성을 고려하여 ㈜라온테크, ㈜아진엑스텍, ㈜코윈테크, 삼익THK㈜ 4개사를 동사의 공모가격 산정을 위한 유사회사로 선정하였으며, 상세 선정내역은 다음과 같습니다.최종 선정된 유사회사는 동사와 유사한 사업을 영위하고 있으나, 주요 사업 및 매출의 차이가 존재합니다. 또한 사업전략, 영업환경, 시장 내 위치 등의 차이가 존재할 수 있으므로, 투자자께서는 비교참고 정보를 토대로 한 투자의사 결정 시 이러한 차이점이 존재한다는 사실에 유의하시기 바랍니다.

(가) 유사회사 선정 요약

[국내 유사회사 선정 기준표]

구분

선정기준

세부검토기준

회사수

1차

산업분류유사성

① 상장회사 중 한국표준산업분류 기준에 따른 뉴로메카과 동일한 산업 분류에 속한 기업- 산업용 로봇 제조업(C29280)② 상장회사 중 한국표준산업분류 기준에 따른 뉴로메카과 유사한 산업 분류에 속한 기업- 그 외 기타 특수목적용 기계 제조업(C29299), 그 외 기타 전기장비 제조업(C28909), 그 외 기타 전자부품 제조업(C26299), 메모리용 전자집적회로 제조업(C26111), 구름베어링 제조업(C29141), 그 외 기타 일반목적용 기계 제조업(C29199)
130개

2차
사업 유사성
사업 및 제품 유사성을 기준으로 제조용 또는 서비스용 로봇 제품, 로봇시스템·제어기·부품 등 개발, 제조 또는 판매사업 영위 기업
15개

3차

재무 유사성

① 2022년 2분기 기준 순이익을 실현했을 것② 2021년 기준 순이익을 실현했을 것③ 12월말 결산 법인일 것
6개

4차
일반 유사성
① 비정상적 PER(50x 이상)가 아닐 것② 분석기준일 현재 상장 후 6개월 이상 경과하였을 것③ 분석기준일로부터 6개월 이내 투자유의종목, 관리종목, 기업회계기준 위배로 조치를 받은 내역이 존재하지 않을 것④ 최근 6개월 이내 합병, 분할 또는 중요한 영업의 양수도 등이 없었을 것
4개

(나) 유사회사 선정 세부내역

1) 1차 유사회사 선정 - 산업분류 유사성동사는 협동로봇 제품의 개발과 공급을 주 사업으로 영위하고 있습니다. 이에, 동사의 주된 사업적 특성을 고려하여 표준산업분류 상 [산업용 로봇 제조업(C29280)], [그 외 기타 특수목적용 기계 제조업(C29299)], [그 외 기타 전기장비 제조업(C28909)], [그 외 기타 전자부품 제조업(C26299)], [메모리용 전자집적회로 제조업(C26111)], [구름베어링 제조업(C29141)], [그 외 기타 일반목적용 기계 제조업(C29199)]에 속한 코스닥 또는 유가증권시장 상장사를 1차 유사회사로 선정하였습니다.

한국 표준산업분류
해당회사
개수

산업용 로봇 제조업(C29280)
휴림로봇, 라온테크, 레인보우로보틱스, 유진로봇, 에스피시스템스, 로보스타, 티로보틱스
7

메모리용 전자집적회로 제조업(C26111)
한양디지텍, 엘디티, 피델릭스, 시그네틱스, 티엘아이, 이미지스, 제주반도체, 엔시트론, 아진엑스텍, 지니틱스
10

그 외 기타 전기장비 제조업(C28909)
엔시스, 대보마그네틱, 에이프로, 로보로보
4

그 외 기타 전자부품 제조업(C26299)
KH 필룩스, 드림텍, 삼화전자, 한화시스템, 대동전자, 삼성전기, 해성디에스, LG이노텍, 써니전자, 솔루엠, 한솔테크닉스, 이녹스첨단소재, 이랜시스, 바이오로그디바이스, 아모그린텍, KH바텍, ISC, 풍원정밀, 나노씨엠에스, 슈프리마아이디, 제이앤티씨, 제이엠티, 케이엔더블유, 아이티엠반도체, 아이엠, 유티아이, 와이팜, 와이제이엠게임즈, 지오엘리먼트, 엠케이전자, 세경하이테크, 알엔투테크놀로지, S&K폴리텍, 솔루에타, SBW생명과학, 아모텍, RF머트리얼즈, 액트로, 성우테크론, 삼영에스앤씨, 아모센스, 나무가, 파버나인, 샘씨엔에스, 3S, 비케이홀딩스, 모아텍, 파트론, 피에스엠씨, 캠시스, 리노공업, 월덱스, 상신전자, 오킨스전자, 와이솔, 대주전자재료, 동일기연, 덕산네오룩스, 알에스오토메이션, 한국컴퓨터, 덕우전자, 시노펙스
62

그 외 기타 특수목적용 기계 제조업(C29299)
우신시스템, 두산밥캣, 한국주강, 피에스케이, 에프엔에스테크, 엠플러스, 티에스넥스젠, 코윈테크, 하나기술, DMS, 네오셈, 인텍플러스, 오로스테크놀로지, 나인테크, 고영, 엔에스, 씨아이에스, 나래나노텍, 유일로보틱스, 브이원텍, 자비스, 유일에너테크, 피엔티, 톱텍, 지아이텍, 이노메트리, 로보티즈, 파라텍,티에스아이, 넥스틴, 에스엔유, 상상인인더스트리, 네온테크, 바이옵트로, 한일진공, 원준, 제우스, 파인텍, 태성, 에스에프에이, 디에이테크놀로지
41

구름베어링 제조업(C29141)
삼익THK, 씨에스베어링
2

그 외 기타 일반목적용 기계 제조업(C29199)
TPC, 디와이피엔에프, 아스플로, 오리엔탈정공
4

2) 2차 유사회사 선정 - 사업유사성

1차 유사회사 130개사 중 세부적인 사업 유사성을 기준으로 최근 사업연도 기준 제조용 또는 서비스용 로봇 제품/로봇시스템 /제어기/부품 등 개발, 제조 또는 판매사업 영위 회사를 유사기업으로 산정하였습니다.

회사명
매출비중(2021)
선정여부

휴림로봇
제조업용로봇 80.34%, 서비스용로봇 8.81%, 기타 8.06%
O

라온테크
Platform 96.43%, 기타 3.57%
O

레인보우로보틱스
제품 88.78%, 용역 7.29%, 상품 3.92%
O

유진로봇
지능형 서비스 로봇 제조 99%, 기타 1%
O

에스피시스템스
로보틱스사업부 56.46%, ICT 사업부 33.83%
O

로보스타
제품매출 97.93%, 기타매출 2.07%
O

티로보틱스
중대형 시스템 55.54%, 중대형 로봇 23.17%, 기타 21.29%
O

한양디지텍
메모리모듈 95.15%, IP통신 3.72%
X

엘디티
디스플레이구동IC 75.73%, SSN 22.42%
X

피델릭스
반도체등 97.26%, 기타 2.74%
X

시그네틱스
메모리 51.58%, 비메모리 48.42%
X

티엘아이
Timing Controller 60.21%, LCD Driver IC 34.73%
X

이미지스
GRIP 89.76%, Touch 7.52%, MST 2.55%
X

제주반도체
반도체사업부 91.35%, 복권사업 8.65%
X

엔시트론
반도체칩 51.03%, 유통 35.49%, 헬스케어 7.96%
X

아진엑스텍
모션제어기 97.52%, 로봇제어기 등 1.34%, 용역 1.06%
O

지니틱스
제품매출 91.08%, 상품매출 6.74%, 용역매출 2.18%
X

엔시스
2차전지 70.81%, setup 대응 28.2%, 기타 0.99%
X

대보마그네틱
전자석탈철기(EMF) 93.38%, 기타 4.23%
X

에이프로
2차전지 활성화장비 98.16%, 기타 1.84%
X

로보로보
교육용 로봇 61.27%, 상품매출 24.54%, 방과후위탁서비스 8.31%
O

KH 필룩스
부품사업부문 70.64%, 조명사업부문 22.58%, 기타사업부문 13.39%
X

드림텍
CMS 40.83%, IMC 34.95%, BHC 24.09%
X

삼화전자
페라이트 외 90.26%, 상품 9.74%
X

한화시스템
방산 72.43%, ICT 27.57%
X

대동전자
금형 81.19%, 용역 10.93%
X

삼성전기
컴포넌트솔루션 49.32%, 광학통신솔루션 33.32%, 패키지솔루션 17.36%
X

해성디에스
리드프레임 67.84%, Package Substrate 32.16%
X

LG이노텍
광학솔루션사업부 외 77.06%, 기판소재사업부 10.48%, 전장부품사업부 9.3%
X

써니전자
수정진동자사업부(수출) 52.18%, 수정진동자사업부(내수) 44.71%, 통신사업부(내수) 3.11%
X

솔루엠
전자부품 79.01%, ICT 20.99%
X

한솔테크닉스
파워보드 34.66%, LCM 30.48%, 스마트폰EMS 21.6%
X

이녹스첨단소재
디스플레이용 OLED 소재 58.23%, FPCB용 소재 33.55%
X

이랜시스
생활및청정가전 71.4%, 보안솔루션 25.88%, 기타 2.71%
X

바이오로그디바이스
OIS FPCB Assy 70.49%, SUB Assy 22.07%
X

아모그린텍
고효율 자성소재 30.65%, FPCB 23.77%
X

KH바텍
조립모듈 61.25%, 알루미늄 22.83%, FPCB 10.36%
X

ISC
Test 부품류 외 87.5%, Test Socket 외 77.77%, 중개 3.08%
X

풍원정밀
오픈메탈마스크 55.86%, 스틱바 마스크 29.13%
X

나노씨엠에스
근적외선 흡수/반사 안료 54.26%, 적외선 발광체 28.84%, 자외선 유기 형광 안료 12.59%
X

슈프리마아이디
제품 87.48%, 상품 12.52%
X

제이앤티씨
휴대폰용 부품 강화유리 3D 커버글라스 67.35%, 휴대폰용 부품 커넥터 32.65%
X

제이엠티
OLED PBA 79.79%, LCD PBA 17.86%
X

케이엔더블유
반도체부품 소재 66.24%, 자동차부품 소재 25.41%, 전자부품제품 7.88%
X

아이티엠반도체
제품(PMP) 60.83%, 제품(POC) 17.58%, 기타 11.07%
X

아이엠
제품매출 100%
X

유티아이
카메라윈도우 98.07%, 기타 1.22%, Flexable Glass 0.71%
X

와이팜
HB PAM 74.61%, MMMB PAM 25.15%
X

와이제이엠게임즈
스마트폰 및 전자담배 86.47%, 기타(미용기기 및 웨어러블 기기 외) 7.29%, 모바일게임 5.6%
X

지오엘리먼트
파트사업부 91.2%, 타겟사업부 7.46%, 상품 1.35%
X

엠케이전자
본딩용 와이어 91.27%, Gold evaporate material 2.84%
X

세경하이테크
광학필름 42.84%, 사출필름 33.78%
X

알엔투테크놀로지
MLC 54.93%, MCP 30.53%, LTCC소재 14.54%
X

S&K폴리텍
고밀도폴리우레탄폼시트 100%
X

솔루에타
전도성테이프 64.65%, 전도성쿠션 28.81%, 기타 4.5%
X

SBW생명과학
광학필터 72.46%, Hall Sensor IC 외 27.54%
X

아모텍
안테나 54.67%, BLDC 모터 22.12%, EMC 18.32%
X

RF머트리얼즈
군수용 장비부품 56.76%, 통신용 패키지 22.76%, 기타(제품) 9.3%
X

액트로
Actuator 97.2%, 장비류 2.8%
X

성우테크론
부품사업부 42.6%, 장비사업부 38.53%
X

삼영에스앤씨
상품 61.49%, 제품 38.51%
X

아모센스
차폐시트 34.29%, 무선충전모듈 26.93%
X

나무가
카메라모듈 99.78%, 기타 0.22%
X

파버나인
TV 관련 48.85%, 생활가전외 17.95%
X

샘씨엔에스
제품 98.67%, 기타 1.33%
X

3S
제품(환경부문) 53.41%, 제품(웨이퍼부문) 46.27%, 상품(웨이퍼부문) 0.22%
X

비케이홀딩스
제품(반도체) 100%
X

모아텍
STEPPING MOTOR 92.65%, STEPPING MOTOR외 2.64%, 개발용역 등 2.57%
X

파트론
휴대폰용 부품 74.02%, 기타 부품 25.98%
X

피에스엠씨
금형, 부품, 기타 54.09%, 리드프레임 45.91%
X

캠시스
휴대폰카메라모듈 95.2%, 상품 등 3.42%, 차량용카메라 및 전기차 1.33%
X

리노공업
IC TEST SOCKET 류 57.28%, LEENO PIN 류 33.59%, 의료기기 제품 8.17%
X

월덱스
실리콘 58.42%, 쿼츠 외 41.58%
X

상신전자
노이즈 필터 56.91%, 코일 22.39%, 기타 11.39%
X

오킨스전자
반도체검사용 소켓 85.86%, 반도체테스트서비스 7.41%, 기타(임대수입 등) 6.73%
X

와이솔
SAW제품군 97.96%, 로열티 및 임대 2.04%
X

대주전자재료
전도성페이스트 55.34%, 나노 13.77%, 형광체 10.11%
X

동일기연
전자부품(제품) 82.92%, 산업용 13.95%, 전자부품(상품) 3.08%
X

덕산네오룩스
OLED재료 100%
X

알에스오토메이션
에너지 제어장치 51.57%, 로봇모션 제어기 48.43%
O

한국컴퓨터
OLED-PBA 제품 69.14%, 산업용 INVERTER 16.53%, LCD 모듈용 부품 9.24%
X

덕우전자
Sriffener, Bracket 등 78.86%, ABS,EPS 16.8%, 부산물 및 기타 3.1%
X

시노펙스
FPCB사업 86.26%, 맴브레인/필터사업 13.74%
X

우신시스템
차체설비부문 51.73%, 자동차부품부문 46.4%, 기타 1.87%
X

두산밥캣
Compact 건설기계 85.82%, 산업차량 9.21%, Portable Power 4.97%
X

한국주강
고철사업 55.83%, 주강사업 41.6%, 기타 2.56%
X

피에스케이
반도체 공정장비류 74.65%, 기타 25.35%
X

에프엔에스테크
장비 72.22%, 부품소재 27.78%
X

엠플러스
이차전지 자동화 조립장비 96.39%, 기타 3.61%
X

티에스넥스젠
Damper 사업부문 63.76%, Busway 사업부문 34.42%, 태양광 사업부문 1.53%
X

코윈테크
2차전지 59.59%, 2차전지 엔지니어링 25.83%, 석유화학등 6.42%
O

하나기술
제품(이차전지 제조장비) 99.95%, 기타 0.05%
X

DMS
제조(FPD설비 제조) 99.14%, 기타 0.86%
X

네오셈
제품매출(테스터) 89.67%, 용역및기타 6.96%, 상품매출 3.37%
X

인텍플러스
반도체 외관검사 분야 47.04%, 2차전지 외관검사 21.52%, 반도체 Mid-End 분야 21.24%
X

오로스테크놀로지
제품(OL-12inch) 90.85%, 용역 6.75%, 제품(기타) 2.12%
X

나인테크
2차 전지 66.76%, 디스플레이 31.12%, 기타(제품) 1.98%
X

고영
3D 정밀측정검사기 100%
X

엔에스
2차전지장비 83.56%, 기타 16.44%
X

씨아이에스
Calender (Roll Press) 67.36%, Slitter 13.82%, Coater 10.77%
X

나래나노텍
제품-포토장비 72.04%, 제품-모듈장비 14.88%, 제품-코팅장비 10.21%
X

유일로보틱스
자동화시스템 71.54%, 로봇 22.58%, 기타 3.82%
O

브이원텍
2차전지 검사시스템 50.41%, LCD/OLED 압흔검사기 32.21%, AMR(로봇) 사업 9.08%
X

자비스
Fscan 40.5%, Xscan 39.89%, 유지보수 등 17.82%
X

유일에너테크
이차전지 자동화 조립장비 82.55%, 기타 17.45%
X

피엔티
2차전지 65.48%, 소재 29.53%, 기계설비 11.59%
X

톱텍
FA사업부문 71.81%, 나노부문 27.48%, 기타 0.71%
X

지아이텍
SLOT DIE 73.63%, REPAIR 21.22%, 기타 3.52%
X

이노메트리
X-ray 2차전지 검사장비 78.07%, AS매출 11.4%, 기타 장비 10.53%
X

로보티즈
액츄에이터 및 그 응용제품 86.09%, 자율주행 로봇 13.91%
O

파라텍
소방기계기구 등 62.59%, 소방설비공사 등 37.41%
X

티에스아이
믹싱시스템 매출 77.36%, 제작품 매출 14.79%, 공사 매출 6.59%
X

넥스틴
제품 (AEGIS-I) 57.11%, 제품 (AEGIS-II) 36.03%, 용역 6.86%
X

에스엔유
LCD제조 장비 100%
X

상상인인더스트리
재화의 판매 99.84%, 기타매출 0.16%
X

네온테크
장비사업부 56.36%, FA사업부 41.95%, 기타 1.23%
X

바이옵트로
PCB전기검사기 98.71%, Screw자동체결기 1.01%, FA 0.28%
X

한일진공
스마트폰 46.5%, 기타 40.55%, 일반광학 12.95%
X

원준
열처리 장비 90.67%, 기타 5.95%, 공정 설비 3.38%
X

제우스
반도체 세정장비 64.9%, FA 및 진공 17.25%, LCD장비 및 태양전지 장비 12.16%
X

파인텍
디스플레이 제조 장비 42.41%, Touch Key 30.22%, Digitizer 17.51%
X

태성
설비(표면처리설비, 식각설비 등) 79.1%, 용역 8.9%, 상품 5.0%, 기타 7.1%
X

에스에프에이
물류시스템 46.62%, 반도체 40.94%, 공정장비 12.44%
X

디에이테크놀로지
2차전지 조립공정 96.55%, 기타 3.45%
X

삼익THK
LM시스템 49.57%, 메카트로시스템 38.71%, 기타 10.78%
O

씨에스베어링
제품 베어링외 98.08%, 기타 상품외 1.92%
X

TPC
공압 77.82%, 모션 22.18%
O

디와이피엔에프
뉴메틱 컨베잉시스템 57.89%, 메카니컬 컨베잉 시스템 30.52%, 기타 11.59%
X

아스플로
제품 (튜브 / 파이프) 49.09%, 제품 (피팅) 23.72%, 제품 (밸브 / 귤레이터) 16.44%
X

오리엔탈정공
선박용 기계품 52.1%, 선박용 상부구조물 47.9%
X

3) 3차 유사회사 선정2차 유사회사로 선정된 15개 기업 중 아래의 재무적 유의성 기준에 따라 6개 기업을 3차 유사회사로 선정하였습니다.① 2022년 2분기 기준 순이익을 실현했을 것② 2021년 기준 순이익을 실현했을 것③ 12월말 결산 법인일 것

(단위: 백만원)

사업연도
2021년
2022년 2분기
결산월
재무유사성선정여부

회사명
매출액
영업이익
당기순이익(지배)
매출액
영업이익
당기순이익(지배)

휴림로봇
30,670
(3,744)
(39,033)
13,955
(1,546)
(3,889)
12
X

라온테크
36,858
5,246
5,868
16,658
1,899
1,443
12
O

레인보우로보틱스
8,970
(1,031)
(7,843)
3,310
189
174
12
X

유진로봇
27,646
(6,413)
(2,415)
10,051
1,039
1,495
12
X

에스피시스템스
35,904
(475)
(940)
13,346
884
753
12
X

로보스타
142,465
224
1,634
32,024
(583)
475
12
O

티로보틱스
44,123
(6,570)
(10,956)
13,681
(430)
3,461
12
X

아진엑스텍
41,650
5,159
4,292
11,136
650
578
12
O

로보로보
7,620
(1,524)
(1,320)
2,883
74
(57)
12
X

알에스오토메이션
113,430
2,801
2,488
26,145
458
496
12
O

코윈테크
106,350
6,616
5,580
40,456
2,526
633
12
O

유일로보틱스
34,989
3,196
3,856
8,417
(628)
(150)
12
X

로보티즈
22,358
(929)
727
6,019
(663)
(751)
12
X

삼익THK
310,485
14,810
11,812
76,219
3,801
4,192
12
O

TPC
86,951
2,107
2,001
22,407
60
(272)
12
X

(출처:
금융감독원 전자공시시스템)

주1)
연결재무제표 작성법인의 당기순이익은 지배기업 소유주 지분 당기순이익으로 산정하였습니다.

4) 4차 유사회사 선정
4차 유사회사 선정은 3차 비교회사로 선정된 기업으로부터 일반 유사성 기준을 고려하여 선정하였습니다.① 비정상적 PER(50x 이상)가 아닐 것② 분석기준일 현재 상장 후 6개월 이상 경과하였을 것③ 분석기준일로부터 6개월 이내 투자유의종목, 관리종목, 기업회계기준 위배로 조치를 받은 내역이 존재하지 않을 것④ 최근 6개월 이내 합병, 분할 또는 중요한 영업의 양수도 등이 없었을 것

(단위: 백만원, 배)

회사명
비정상적 PER(50x 이상) 제외
상장일
합병, 분할 또는중요한 영업양수도 유무
투자유의종목 등조치 사실 유무
시가총액
PER 값
최종선정

라온테크
-
2021.06.17
-
-
184,091
27.04
선정

아진엑스텍
-
2014.07.24
-
-
105,260
32.39
선정

코윈테크
-
2019.08.05
-
-
253,510
43.00
선정

삼익THK
-
1989.09.26
-
-
287,700
19.21
선정

(출처:
금융감독원 전자공시시스템)

주1)
시가총액은 평가기준일 (2022년 08월 19일) 기준 최근일, 5영업일(2022년 08월 12일 ~ 08월 19일), 20영업일 (2022년 07월 22일 ~ 08월 19일) 평균 중 최소값 기준

[최종 유사회사 선정결과 요약]

최종 유사회사

㈜라온테크, ㈜아진엑스텍, ㈜코윈테크, 삼익THK㈜ [총 4개사]

(다) 유사회사 선정 결과대표주관회사인 대신증권㈜는 상기 선정기준을 충족하는 ㈜라온테크, ㈜아진엑스텍, ㈜코윈테크, 삼익THK㈜ 4개사를 최종 유사회사로 선정하였습니다.그러나 동사와 선정된 유사회사가 사업의 연관성이 존재하고, 매출 구성 측면에서 선정 가능성이 일정 수준 존재하여도 상대가치 평가방법의 특성상 적합한 비교기업 선정 및 과정에 대한 완전성을 보장할 수는 없습니다. 사업 구조, 시장점유율, 인력 수준, 재무안정성, 소속 기업집단 내 지배구조 차이, 경영진, 경영 전략 등 주식가치에 영향을 미칠 수 있는 사항들에 차이점이 존재함을 유의하시기 바랍니다.또한 동사의 희망공모가액은 선정 유사회사의 기준 주가를 특정 시점에서 적용하였기에 향후 발생할 수 있는 유사회사의 주가 변동에 따라서 동사의 주당 평가가액도 변동될 수 있습니다. 유사회사의 기준 주가가 향후 예상 경영성과에 대한 기대감을 반영하고 있을 가능성 등을 고려하면, 동사의 주당 평가가액은 동사와 유사회사의 과거 경영실적을 활용하고 있다는 측면에서 평가방법으로서 완전성을 보장받지 못할 수 있습니다.(라) 유사회사 기준주가기준주가는 시장의 일시적인 급변 등 단기변동성 반영을 배제하기 위해 2022년 08월 19일(증권신고서 제출일로부터 7영업일 전일)을 분석기준일로 하여 최근일(2022년 08월 19일) 종가, 5영업일(2022년 08월 12일 ~ 08월 19일), 20영업일 (2022년 07월 22일 ~ 08월 19일) 각 종가 산술 평균 중 낮은 가액을 기준주가로 적용하였습니다.

(단위: 원)

회사명
라온테크
아진엑스텍
코윈테크
삼익THK

(a) 기준일 종가
14,750
11,550
26,000
13,700

(b) 1주일 평균 종가
15,060
11,280
27,220
14,000

(c) 1개월 평균 종가
14,973
10,798
27,275
13,753

기준주가 (MIN (a,b,c)
14,750
10,798
26,000
13,700

2022-07-22
14,650
10,050
25,550
12,750

2022-07-25
14,850
10,100
25,700
13,200

2022-07-26
14,800
10,000
25,400
13,150

2022-07-27
14,750
10,100
25,900
13,450

2022-07-28
14,650
10,050
26,100
13,350

2022-07-29
14,400
10,200
26,250
13,400

2022-08-01
14,400
10,500
26,700
13,550

2022-08-02
15,400
10,900
28,350
13,900

2022-08-03
15,900
10,950
29,000
14,400

2022-08-04
15,650
11,000
28,650
14,000

2022-08-05
15,200
11,000
28,500
13,900

2022-08-08
15,300
11,450
28,700
14,050

2022-08-09
15,100
11,200
28,500
14,200

2022-08-10
14,400
10,900
28,100
13,800

2022-08-11
14,700
11,150
28,000
13,950

2022-08-12
14,600
11,250
28,050
14,300

2022-08-16
15,200
11,350
27,900
14,100

2022-08-17
15,400
11,100
27,300
14,000

2022-08-18
15,350
11,150
26,850
13,900

2022-08-19
14,750
11,550
26,000
13,700

(출처: 한국거래소, QuantiWise)

(5) 희망공모가액의 산출(가) PER 평가방법을 통한 상대가치 산출

① 의의PER은 해당 기업의 주가가 주당순이익(EPS)의 몇 배인지를 나타내는 수치로, 수익성을 중시하는 대표적 지표입니다.PER은 대부분의 기업에 적용하여 계산이 간단하고 자료 수집이 용이하며 산업 및 기업 특성에 따른 위험, 성장율을 반영한 지표로 이용되고 있습니다.② 산출 방법PER 평가방법을 적용한 상대가치는 최근 12개월(21년 7월 ~ 22년 6월) 실적을 기준으로 산출한 비교기업들의 산술평균 PER 배수를 동사의 2024년 추정 순이익을 현가화 하여 계산된 주당 순이익에 적용하여 산출하였습니다.※ PER를 이용한 비교가치 = 유사회사 PER 배수 X 주당 순이익- 대표주관회사인 대신증권㈜는 비교가치 산정시 유사회사의 주식수는 상장주식수를 반영하였으며, 발행사의 발행주식수는 신고서 제출일 현재 발행주식총수에 신주모집주식수, 희석화가능주식수를 포함하여 제시하고 있습니다.※ 적용주식수:유사회사 : 분석기준일 현재 상장주식수발행회사 : 신고서 제출일 현재 주식수 + 신주모집 주식수 + 희석화가능주식수※ 유사회사의 재무자료는 금융감독원 전자공시시스템에 공시된 각사의 2021년 사업보고서와 2022년 반기보고서를 참조하였습니다.③ 한계점- 향후 수년간의 미래 주당순이익을 추정해야 하며 추정과정에서의 여러 단계의 가정이 필요하므로평가자의 자의성 개입가능성이 있습니다.- 동사의 2025년 추정 주당순이익을 사업의 리스크를 감안한 현재 가치로 환산하여 상대가치를 산정하기 때문에 동사 미래 실적에 추정 및 현재가치 할인을 위한 할인율에 대한 불확실성 및 평가자의 자의성 개입가능성이 있습니다.- 동사가 속한 업종은 매출의 시현 여부도 중요하지만 제품 판매계약 체결 여부, 연구인력의 유출 및 영입 여부, 제품의 경쟁 현황, 정부 정책 변화 등 실적 외의 요소들이 주가에 영향을 미치고 있습니다. 그렇기 때문에 추정 실적만을 고려한 기업가치평가는 실적 외 주가에 영향을 주는 요소를 고려하지 않기 때문에 그 한계점이 있습니다.- 순손실 시현 기업의 경우 PER를 비교할 수 없습니다.- 현재의 주가수준은 과거의 실적보다 미래의 예상이익에 대한 기대감을 반영하고 있으므로 과거 재무제표에 의거한 비교분석에 한계점이 존재합니다.- 비교기업이 동일 업종, 사업분야를 영위하여도 각 회사의 고유한 사업 구조, 매출 구성, 시장점유율, 인력 수준, 재무안정성, 경영진, 경영 전략 등에서 차이가 있기 때문에, 동일 기업을 비교분석하는 데에도 한계점이 존재할 수 있습니다.- 또한 PER 배수 결정 요인에는 주당순이익 이외에도 배당 성향 및 할인율, 기업 성장율 등이 있으므로 동일 업종에 속한다고 해도 순이익 규모, 현금창출 능력, 내부유보율, 자본금 규모 등 여러 요인을 고려할 경우 비교에 한계점이 존재합니다.- 비교 기업간의 적용회계기준 및 연결 대상 기준 차이점 등으로 비교 기업간 PER의 비교에 제약사항이 존재할 수 있습니다.

(나) 유사기업 PER 산출1) PER 산정

(단위: 원, 주, 배)

회사명
라온테크
아진엑스텍
코윈테크
삼익THK

적용 순이익
6,806,869,680
3,249,720,876
5,896,139,788
14,972,698,274

적용 주식수
12,480,734
9,748,596
9,750,373
21,000,000

주당순이익(EPS)
545
333
605
713

기준주가
14,750
10,798
26,000
13,700

PER
27.04
32.39
43.00
19.21

적용 PER
30.41 배

출처)
금융감독원 전자공시시스템

주1)
적용순이익은 2022년 반기 기준 최근 12개월(2021년 7월 ~ 2022년 6월)의 (지배지분) 순이익의 합계이며 상세 산출 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

지배주주순이익
라온테크
아진엑스텍
코윈테크
삼익THK

3Q21
708,860,661
774,887,265
1,138,656,153
305,451,356

4Q21
2,887,727,139
446,462,175
1,177,636,534
6,207,590,962

1Q22
1,767,346,205
1,450,199,447
2,946,397,655
4,267,200,274

2Q22
1,442,935,675
578,171,989
633,449,446
4,192,455,682

2Q22 LTM
6,806,869,680
3,249,720,876
5,896,139,788
14,972,698,274

주2)
적용 주식수는 분석기준일 현재 상장주식총수입니다.

주3)
기준주가는 2022년 08월 19일(증권신고서 제출일로부터 7영업일 전일)을 분석기준일로 하여 최근일(08월 19일)의 종가, 5영업일(2022년 08월 12일 ~ 08월 19일), 20영업일 (2022년 07월 22일 ~ 08월 19일) 각 종가 산술 평균 중 낮은 가액입니다.

2) 미래 추정순이익 기준 주당 평가가액 산출

[(주)뉴로메카 PER에 의한 평가가치]

구분

내용

비고

2025년 추정 당기순이익

14,220,760천원

A, (주1), (주2)

연 할인율

15%

(주2), (주3)

2025년 추정 당기순이익의

2022년 반기 말 기준 현재가치

8,719,275천원

B = A / (1.15^3.5) (주3)

적용 PER 배수

30.41배

C (주4)

평가 가치

265,166,927천원

D = B ×C

적용 주식수

10,967,670주

E (주5)

주당 평가가액

24,177원

F = D ÷ E

주1)
2025년 추정 당기순이익 산정내역은 하기 "다. 추정 당기순이익 산정내역"을 참고해주시기 바랍니다.

주2)
주당 평가가액 산출을 위하여 2025년 추정 당기순이익을 적용한 이유는 동사의 제품 개발과 본격적인 이익 창출 시점 등을 고려하여 본격적인 매출이 발생하는 시점의 추정 당기순이익에 PER을 적용하는 것이 동사의 기업의 가치를 평가하기에 가장 타당할 것으로 판단하였기 때문입니다. 2021년 이후 코스닥시장에 상장한 기술성장기업의 적용 실적, 할인기간, 연 할인율은 아래와 같습니다.

주3)

2025년 추정 당기순이익을 2022년 반기말 비교대상 당기순이익으로 환산하기 위한 연 할인율은 동사의 재무위험, 예상 매출의 실현 가능성 등을 종합적으로 감안하여 산정하였습니다. 또한, 2025년 추정 당기순이익의 2022년 반기 말 기준 현재가치를 계산하는 데 적용한 연 할인율은 2021년 이후 코스닥 시장에 상장한 기술성장기업의 연 할인율을 참고하여 결정하였습니다. 현재가치 할인율은 2021년~2022년 기술평가기업 적용할인율의 평균은 22.10%~22.24%이나, 동사의 주요 사업인 협동로봇, 서비스로봇 등에서 본격적인 매출 발생이 예상되어 22.10%~22.24% 대비 낮은 15% 할인율을 적용하였습니다. 다만, 동 현재가치 할인율은 인수인의 주관적인 판단요소가 반영되어 있으므로 투자시 유의하시기 바랍니다.

[2021년~2022년 코스닥 기술평가기업 적용실적, 연할인율 및 할인기간]

회사명

상장일

적용실적

연 할인율(%)

할인기간(년)

엔비티
2021.01.21
2022
25.0
2

와이더플래닛
2021.02.03
2022
20.0
2

레인보우로보틱스
2021.02.03
2023
20.0
3

피엔에이치테크
2021.02.16
2022
20.0
2

씨이랩
2021.02.24
2023
20.0
3

오로스테크놀로지
2021.02.24
2021
20.0
1

뷰노
2021.02.26
2022~2023
20.0
2~3

나노씨엠에스
2021.03.09
2023
20.0
3

프레스티지바이오로직스
2021.03.11
2021~2022
25.0
1~2

네오이뮨텍
2021.03.16
2021~2022
35.00
1~2

라이프시맨틱스
2021.03.23
2023
23.0
3

제노코
2021.03.24
2021
20.0
1

자이언트스텝
2021.03.24
2023
30.0
3

해성티피씨
2021.04.21
2022
25.0
2

샘씨엔에스
2021.05.20
2021~2023
10.0 ~ 15.0
1~3

삼영에스앤씨
2021.05.21
2021~2023
20.0
1~3

진시스템
2021.05.26
2023
15.0
2.5

라온테크
2021.06.17
2021
25.00
0.75

아모센스
2021.06.25
2023
25.00
2.75

오비고
2021.07.13
2023
21.10
3

큐라클
2021.07.22
2024
25.00
3.5

맥스트
2021.07.27
2023
20.00
2.5

원티드랩
2021.08.11
2023
20.00
2.5

딥노이드
2021.08.17
2025
19.00
4.33

바이젠셀
2021.08.25
2025
25.00
4.5

에이비온
2021.09.08
2022
40.00
1.5

차백신연구소
2021.10.22
2023~2024
30.00
2.5~3.5

지니너스
2021.11.08
2024
20.00
3

비트나인
2021.11.10
2023
20.00
2.5

지오엘리먼트
2021.11.11
2021
0.00
0

마인즈랩
2021.11.23
2023
20.00
2.5

툴젠
2021.12.10
2024
21.20
3

애드바이오텍
2022.01.25
2022~2023
30.00
1~2

이지트로닉스
2022.02.04
2023
20.00
2

스코넥
2022.02.04
2024
25.00
3

바이오에프디엔씨
2022.02.21
2023
15.00
1.15

퓨런티어
2022.02.23
2022~2024
20.00
1~3

풍원정밀
2022.02.28
2022~2023
30.00
1~2

노을
2022.03.03
2024~2025
15.00
3.25~4.25

모아데이타
2022.03.10
2024
15.00
3

비플라이소프트
2022.06.20
2024
20.00
3

레이저쎌
2022.06.24
2022~2024
20.00
0.5~2.5

보로노이
2022.06.24
2024
25.00
3

넥스트칩
2022.07.01
2024
30.00
3

코난테크놀로지
2022.07.07
2024
20.00
2.75

영창케미칼
2022.07.14
2023
20.00
1.75

루닛
2022.07.21
2025
20.00
3.75

에이프릴바이오
2022.07.28
2024
30.00
2.5

아이씨에이치
2022.07.29
2022
20.00
0.5

평균

22.10~22.24

2.21~2.52

(출처: 각 사 증권신고서)

주4)
적용 PER는 유사회사의 2022년 반기 기준 최근 4개 분기 (지배지분) 당기순이익 기준 PER입니다

주5)
적용주식수 산정

항목
주식수

발행주식총수
8,310,420주

- 보통주
8,310,420주

전환상환우선주
203,250주

공모 신주 발행주식수
1,500,000주

상장 주선인의무인수 주식수
45,000주

주식매수선택권
909,000주

합계
10,967,670주

(나) 희망공모가액 산정상기 PER 상대가치 산출 결과를 적용한 주식회사 ㈜뉴로메카의 희망공모가액은 아래와 같습니다.

[(주)뉴로메카 희망공모가액 산출내역]

구 분
내 용
비 고

비교가치 주당 평가가액
24,177원
-

평가액 대비 할인율
41.69%~29.69%
주1)

희망공모가액 밴드
14,000원 ~ 16,900원
-

확정공모가액
16,900원
주2)

주1)
희망공모가액의 산출을 위하여 적용한 할인율은 2021년 이후 코스닥시장에 상장한기술성장기업의 희망공모가액 산출을 위하여 적용한 할인율을 고려하여 산정하였습니다.

[2021년~2022년 코스닥 기술평가특례 상장기업 평균 할인율]

회사명

상장일

하단 할인율(%)

상단 할인율(%)

엔비티
2021.01.21
42.00
22.50

와이더플래닛
2021.02.03
30.51
13.14

레인보우로보틱스
2021.02.03
46.91
31.74

피엔에이치테크
2021.02.16
48.83
37.86

씨이랩
2021.02.24
30.40
6.14

오로스테크놀로지
2021.02.24
38.13
23.57

뷰노
2021.02.26
47.02
31.13

나노씨엠에스
2021.03.09
37.19
19.86

프레스티지바이오로직스
2021.03.11
48.80
27.00

네오이뮨텍(Reg.S)
2021.03.16
48.10
38.40

라이프시맨틱스
2021.03.23
36.05
11.18

제노코
2021.03.24
45.53
33.42

자이언트스텝
2021.03.24
36.68
22.61

해성티피씨
2021.04.21
53.26
43.42

샘씨엔에스
2021.05.20
33.74
24.46

삼영에스앤씨
2021.05.21
35.77
17.66

진시스템
2021.05.26
37.08
21.35

라온테크
2021.06.17
37.43
22.76

아모센스
2021.06.25
39.55
26.02

오비고
2021.07.13
42.65
33.87

큐라클
2021.07.22
41.16
26.45

맥스트
2021.07.27
28.89
15.96

원티드랩
2021.08.11
38.67
23.34

딥노이드
2021.08.17
28.52
4.69

바이젠셀
2021.08.25
42.82
29.60

에이비온
2021.09.08
42.50
32.50

차백신연구소
2021.10.22
50.52
32.52

지니너스
2021.11.08
42.44
24.96

비트나인
2021.11.10
41.63
34.92

지오엘리먼트
2021.11.11
39.71
30.99

마인즈랩
2021.11.23
32.81
22.47

툴젠
2021.12.10
69.51
63.41

애드바이오텍
2022.01.25
43.90
35.89

이지트로닉스
2022.02.04
43.07
34.08

스코넥
2022.02.04
45.82
27.76

바이오에프디엔씨
2022.02.21
36.84
20.36

퓨런티어
2022.02.23
37.00
24.28

풍원정밀
2022.02.28
32.92
22.76

노을
2022.03.03
36.16
16.51

모아데이타
2022.03.10
27.90
15.88

비플라이소프트
2022.06.20
42.89
34.23

레이저쎌
2022.06.24
27.68
15.62

보로노이
2022.06.24
44.80
36.52

넥스트칩
2022.07.01
42.38
32.48

코난테크놀로지
2022.07.07
37.59
25.70

영창케미칼
2022.07.14
40.30
25.97

루닛
2022.07.21
44.37
38.05

에이프릴바이오
2022.07.28
48.07
40.28

아이씨에이치
2022.07.29
30.23
9.70

평균

40.34

26.65

(출처 : 각 사 증권신고서)

[참고: 유사회사의 가중평균자본비용(WACC)]

회사명
가중평균자본비용(WACC)

라온테크
11.8%

아진엑스텍
13.6%

코윈테크
10.0%

삼익THK
9.0%

평균
11.1%

(출처: Bloomberg(2022.08.16, 반기 기준))

주2)

확정공모가액은 수요예측 결과를 반영하여 최종 확정
하였습니다.

그러나 상기 주당 평가가액은 대표주관회사의 주관적인 판단요소들(유사회사 선정, 가치평가방법의 선정 및 적용방법, 유사회사의 기준주가 선정 등)이 반영되어 있으며, 경기 변동의 위험, 동사의 영업 및 재무에 관한 위험, 동사가 속한 산업의 위험 등이 반영되지 않은 상대적 평가가액으로서, 향후 동사가 코스닥시장에서 거래될 때의 미래가치를 반영한 적정주가라고는 볼 수 없습니다.
(주11) 정정 전

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

구분

금액

총 공모금액 (1)

21,000,000,000 원

상장주선인 의무인수금액 (2)
630,000,000 원

발행제비용 (3)
918,908,000 원

순수입금 [(1)+(2)-(3)]
20,711,092,000 원

주1)
총 공모금액은 희망공모가액인 14,000원 ~ 16,900원 중 최저가액인 14,000원 기준입니다.

주2)
상기 금액은 확정공모가액 및 실제 비용의 발생 여부에 따라 변동될 수 있습니다.

주3)
상장주선인의 의무인수금액은 「코스닥시장 상장규정」 제26조 제6항에 의거하여 모집 또는 매출하는 주권 총수의100분의 3(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 상장주선인이 취득한 부분입니다. 단, 모집하는 물량 중 청약미달이 발생할 경우 상장주선인의 의무인수금액이 변동될 수 있습니다.

나. 발행제비용의 내역

(단위 : 원)

구분
금액
계산근거

인수수수료
865,200,000 원
총 공모금액 및 상장주선인 의무인수금액의 4.0%

상장심사수수료
-
「코스닥시장 상장규정」 제7조 제2항(기술성장기업)에 따른 면제

상장수수료
-
「코스닥시장 상장규정」 제7조 제2항(기술성장기업)에 따른 면제

등록세
3,090,000 원
증자자본금의 0.4%

교육세
618,000 원
등록세의 20.0%

기타비용
50,000,000 원
IR비용, 인쇄비용, 회계법인, 전산비용, 등기비용 등

합 계
918,908,000 원

주1)
상기 금액은 희망공모가액인 14,000원 ~ 16,900원 중 최저가액인 14,000원 기준입니다.

주2)
인수수수료는 총 공모금액 및 상장주선인 의무인수금액의 4.0% 기준입니다. 다만, 향후 결정되는 확정공모가액에 따라 인수대가는 변경될 수 있습니다. 이와 별도로 발행회사는 대표주관회사의 상장 관련 업무 성실도 및 기여도 등을 종합적으로 고려하여 공모금액의 2.0% 이내에서 성과수수료를 지급할 수 있습니다.

(주11) 정정 후

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

구분

금액

총 공모금액 (1)

25,350,000,000 원

상장주선인 의무인수금액 (2)

760,500,000원

발행제비용 (3)
1,620,338,000 원

순수입금 [(1)+(2)-(3)]
24,490,162,000 원

주1)

총 공모금액은
확정공모가액인 16,900원을 기준으로 산정하였습니다.

주2)
상기 금액은 확정공모가액 및 실제 비용의 발생 여부에 따라 변동될 수 있습니다.

주3)
상장주선인의 의무인수금액은 「코스닥시장 상장규정」 제26조 제6항에 의거하여 모집 또는 매출하는 주권 총수의100분의 3(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 상장주선인이 취득한 부분입니다. 단, 모집하는 물량 중 청약미달이 발생할 경우 상장주선인의 의무인수금액이 변동될 수 있습니다.

나. 발행제비용의 내역

(단위 : 원)

구분
금액
계산근거

인수수수료
1,566,630,000 원

총 공모금액 및 상장주선인 의무인수금액의
6.0%

상장심사수수료
-
「코스닥시장 상장규정」 제7조 제2항(기술성장기업)에 따른 면제

상장수수료
-
「코스닥시장 상장규정」 제7조 제2항(기술성장기업)에 따른 면제

등록세
3,090,000 원
증자자본금의 0.4%

교육세
618,000 원
등록세의 20.0%

기타비용
50,000,000 원
IR비용, 인쇄비용, 회계법인, 전산비용, 등기비용 등

합 계
1,620,338,000 원

주1)

상기 금액은
확정공모가액인 16,900원 기준입니다.

주2)

인수대가는 총 조달금액(공모금액 및 상장주선인의 의무인수 금액을 합산한 금액)의 4.0%
및 대표주관회사를 대상으로 상장 관련 업무 성실도, 기여도 등을 종합적으로 감안하여 발행회사가 결정한 총 발행금액의 2.0%에 해당하는 추가적인 성과수수료를 포함한 금액입니다.

(주12) 정정 전
2. 자금의 사용목적
가. 자금의 사용계획증권신고서 제출일 현재 당사의 공모자금 사용계획은 아래와 같습니다. 다만, 하기 사용계획은 현 시점에서 예상되는 계획이며, 향후 집행 시점의 경영환경 등을 고려하여 변경될 가능성이 있으므로 절대적인 계획이 아님을 투자자께서는 인지하시기 바랍니다.

(기준일 :
2022년 08월 31일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계

10,000
-
5,011
-
-
5,700
20,711

주1)
상기 금액은 희망공모가액인 14,000원 ~ 16,900원 중 최저가액인 14,000원 기준이며, 추후 확정 공모가액에 따라 변동될 수 있습니다.

주2)
기타는 연구개발 자금에 해당합니다.

나. 자금의 세부 사용계획당사의 희망공모가액인 14,000원 ~ 16,900원 중 최저가액인 14,000원을 기준으로 계산한 공모로 인한 순수입금은 약 20,711백만원(상장주선인 의무인수금액 포함)이며, 향후 3년간 아래와 같은 예상 자금수요를 충당하기 위해 사용할 계획입니다.공모자금 입금 후 실제 투자집행 시기까지 자금 보유 기간에는 국내 제1금융권 및 증권사 등 안정성이 높은 금융기관의 상품에 예치할 계획이며, 자금의 사용시기가 도래하여 단기간내에 자금의 사용이 예상되는 경우에는 당사의 단기금융상품계좌 등에 일시 예치하여 운용할 예정입니다. 구체적인 자금의 사용 계획은 다음과 같습니다. 다만, 용도별 자금의 규모와 지출 시기는 당사가 직면한 사업 환경 변화 및 예상치 못한 자금 수요 등에 따라 변동될 가능성이 있습니다.

[자금의 세부 사용계획]

(단위: 백만원)

구분
내역
2022년
2023년
2024년
합계
비고

시설투자
핵심 부품 생산 시설, SI 센터, 기계장치
-
7,300
2,700
10,000
-

운영자금
원재료 확보, 해외지점 활성화, 연구 인력 확보 등
3,506
1,506
-
5,011
-

연구개발
협동로봇 라인업확장, 협동형 산업용로봇 및 전방향 이동협동로봇 양산/솔루션 개발, 핵심부품 개발 등
2,900
2,800
-
5,700
-

합계
-
6,406
11,606
2,700
20,711
-

(1) 시설자금

당사는 협동 로봇 및 서비스 로봇의 원활한 공급을 위하여 자동화 생산시설을 확충할 계획이며 이를 통하여 가격 경쟁력을 확보함과 더불어 시장 확대에 주력할 계획입니다. 생산시설 신설 계획 관련 자세한 사항은 「제2부 발행인에 관한 사항 - II. 사업의 내용 - 3. 원재료 및 생산설비 - 바. 생산 및 생산설비에 관한 사항 - (다) 설비의 신설 및 매입 계획」을 참고하시기 바랍니다.

[시설 자금 상세내역]

(단위: 백만원)

구분
내역
2023년
2024년
합계
비고

건물
핵심 부품 생산 시설 (가)
3,000
-
3,000
모터, 감속기 등

SI 센터 (나)
3,000
-
3,000
-

소계
6,000
-
6,000
-

기계장치 (다)
CNC밀링 기계류
500
-
500
-

CNC선반 기계류
300
-
300
-

기계류 및 양산장비
500
2,700
3,200
-

소계
1,300
2,700
4,000
-

합계
7,300
2,700
10,000

(가) 핵심 부품 생산 시설

2023년 이후 협동로봇에 투입될 프레임리스 모터 4종과, 24년 이후 투입될 하모닉 / 사이클로이드 감속기 6종을 위한 자체 개발 양산할 (로봇 기준 1,500대 기준) 계획이며 이를 위해 30억원을 투입하여 자체 핵심 부품 공장을 설립할 예정입니다.

(나) SI 센터 구축

협동로봇 및 협동형 산업용로봇을 활용한 템플릿과 SI (System Integration; 로봇을 이용한 산업 자동화) 솔루션을 구축하기 위해 별도의 SI센터를 전략적으로 포항 제1공장에 마련할 계획입니다. 30억원 정도의 자금을 투입하고 추후 사업 확장 속도를 고려하여 금융권 융자와 후속 투자 유치를 통해 총 100억원까지 투자하여 사업을 확장할 예정입니다.

(다) 기계장치 투자

상기 (가) 핵심부품 생산 시설, (나) SI 센터 및 포항 제3 산업단지에 추진중인 연 로봇 생산규모 18,000대 (협동로봇 Indy 12,000 대, 협동형 산업용 로봇 Icon 6,000대)의 신설 공장에 투입할 기계장치류의 투자금액으로 약 40억원의 투자를 책정하고 있습니다.

(2) 운영자금

최근의 글로벌 공급망 이슈 및 로봇수요 증가에 대응하기 위해 재고자산을 일부 확충하는 한편, 본격적인 해외 진출을 위한 해외지점 활성화가 필요합니다. 당사는 기존의 중국 및 베트남 지사를 영업 역량 확대 및 미주 지역, 유럽 지역, 아시아 지역 지사 확충이 필요한 시점입니다. 특히 미국시장은 F&B사업성이 높은 지역으로 판단되어 22년 하반기부터 본격 영업을 개시할 예정입니다.

또한 제품 라인업 다양화, 2세대 협동로봇 기술 적용 및 양산화, 그리고 협동로봇 산업계의 경쟁력 강화를 위해 석사 및 박사 학위를 취득한 고급 연구인력을 확보하면서 기술력을 강화할 예정입니다.

[운영자금 세부내역]

(단위: 백만원)

구 분
내 역
2022년
2023년
합계

원재료 확보
수요증가 대응을 위한 재고자산 비축 등
2,000
-
2,000

해외지점의 활성화
지점 시설, 인원 확충
1,000
1,000
2,000

연구 인력 확보
석, 박사급 연구 개발 인력 신규 채용
506
506
1,011

합계
3,506
1,506
5,011

당사는 중장기적으로 해외 시장 확대를 목표로 하고 있으며 베트남, 중국, 미국 시장 및 유럽시장 등 진출을 위해 다양한 전략이 진행중입니다. 해외 진출 관련 자세한 사항은「제2부 발행인에 관한 사항 - II. 사업의 내용 - 7. 기타 참고사항 - 아. 해외 진출 계획 및 진행 사항」을 참고하시기 바랍니다.기존 베트남 법인과 중국 법인은 연구개발 인력과 영업 인력을 확충하여 본격적인 영업 확장을 전개할 계획입니다. 미국 법인은 '22년내 NSF(미국 위생협회 인증)를 취득할 예정에 있으며, 미국형 협동로봇을 개발하여 '23년부터 F&B 사업 위주로 미국 시장을 공략할 계획을 가지고 있습니다. 이를 위해 미국 현지 법인을 통한 영업 네트워킹을 통해 영업력을 확보할 예정에 있습니다. 동유럽에 유럽 지사를 수립하고 '24년부터 영업을 전개할 계획입니다. 연락 사무소를 개설하여 현지 영업 상황을 검토하고 수주를 확보하면서 점차 영역을 확대할 계획입니다.

[사업계획 상 인원 충원 계획]

(단위: 명)

구분

2022년(E)
2023년(E)
2024년(E)
2025년(E)

인원

90
104
114
137

증가율

52.5%
15.0%
10.0%
20.0%

(3) 연구개발자금

당사는 로봇시장 확대와 로봇사업 경쟁력 향상을 위해 협동로봇 라인업의 확장과 협동형 산업용로봇 신규라인, 전방향 이동협동로봇이 양산 개발 및 솔루션 개발과 핵심부품 개발에 지속적인 투자를 계획하고 있습니다.

[연구개발자금 세부내역]

(단위: 백만원)

구 분
내 역
2022년
2023년
합계

인디25 특허실시권
고하중 협동로봇의 기구 특허 실시권
100
-
100

협동형 산업용로봇
협동형 산업용로봇의 양산 개발 및 솔루션 개발
1,000
1,000
2,000

전방향 이동 협동로봇
전방향 이동 협동로봇의 양산 개발 및 솔루션 개발
550
550
1,100

모터 양산시제개발
협동로봇의 프레임리스 모터 4종의 양산시제 개발
625
625
1,250

핵심부품
모터, 감속기 등 핵심 부품개발
625
625
1,250

합계
2,900
2,800
5,700

(주12) 정정 후
2. 자금의 사용목적
가. 자금의 사용계획증권신고서 제출일 현재 당사의 공모자금 사용계획은 아래와 같습니다. 다만, 하기 사용계획은 현 시점에서 예상되는 계획이며, 향후 집행 시점의 경영환경 등을 고려하여 변경될 가능성이 있으므로 절대적인 계획이 아님을 투자자께서는 인지하시기 바랍니다.

(기준일 :
2022년 08월 31일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수자금
운영자금
채무상환자금
타법인증권취득자금
기타
계

10,000
-
6,900
-
-
7,590
24,490

주1)

상기 금액은
확정공모가액인 16,900원 기준입니다.

주2)
기타는 연구개발 자금에 해당합니다.

나. 자금의 세부 사용계획당사의
확정공모가액인 16,900원을 기준으로 계산한 공모로 인한 순수입금은 약
24,490백만원(상장주선인 의무인수금액 포함)이며, 향후 3년간 아래와 같은 예상 자금수요를 충당하기 위해 사용할 계획입니다.공모자금 입금 후 실제 투자집행 시기까지 자금 보유 기간에는 국내 제1금융권 및 증권사 등 안정성이 높은 금융기관의 상품에 예치할 계획이며, 자금의 사용시기가 도래하여 단기간내에 자금의 사용이 예상되는 경우에는 당사의 단기금융상품계좌 등에 일시 예치하여 운용할 예정입니다. 구체적인 자금의 사용 계획은 다음과 같습니다. 다만, 용도별 자금의 규모와 지출 시기는 당사가 직면한 사업 환경 변화 및 예상치 못한 자금 수요 등에 따라 변동될 가능성이 있습니다.

[자금의 세부 사용계획]

(단위: 백만원)

구분
내역
2022년
2023년
2024년
합계
비고

시설투자
핵심 부품 생산 시설, SI 센터, 기계장치
-
7,300
2,700
10,000
-

운영자금
원재료 확보, 해외지점 활성화, 연구 인력 확보 등
3,506
3,395
-
6,900
-

연구개발
협동로봇 라인업확장, 협동형 산업용로봇 및 전방향 이동협동로봇 양산/솔루션 개발, 핵심부품 개발 등
2,900
4,690
-
7,590
-

합계
-
6,406
15,384
2,700
24,490
-

(1) 시설자금

당사는 협동 로봇 및 서비스 로봇의 원활한 공급을 위하여 자동화 생산시설을 확충할 계획이며 이를 통하여 가격 경쟁력을 확보함과 더불어 시장 확대에 주력할 계획입니다. 생산시설 신설 계획 관련 자세한 사항은 「제2부 발행인에 관한 사항 - II. 사업의 내용 - 3. 원재료 및 생산설비 - 바. 생산 및 생산설비에 관한 사항 - (다) 설비의 신설 및 매입 계획」을 참고하시기 바랍니다.

[시설 자금 상세내역]

(단위: 백만원)

구분
내역
2023년
2024년
합계
비고

건물
핵심 부품 생산 시설 (가)
3,000
-
3,000
모터, 감속기 등

SI 센터 (나)
3,000
-
3,000
-

소계
6,000
-
6,000
-

기계장치 (다)
CNC밀링 기계류
500
-
500
-

CNC선반 기계류
300
-
300
-

기계류 및 양산장비
500
2,700
3,200
-

소계
1,300
2,700
4,000
-

합계
7,300
2,700
10,000

(가) 핵심 부품 생산 시설

2023년 이후 협동로봇에 투입될 프레임리스 모터 4종과, 24년 이후 투입될 하모닉 / 사이클로이드 감속기 6종을 위한 자체 개발 양산할 (로봇 기준 1,500대 기준) 계획이며 이를 위해 30억원을 투입하여 자체 핵심 부품 공장을 설립할 예정입니다.

(나) SI 센터 구축

협동로봇 및 협동형 산업용로봇을 활용한 템플릿과 SI (System Integration; 로봇을 이용한 산업 자동화) 솔루션을 구축하기 위해 별도의 SI센터를 전략적으로 포항 제1공장에 마련할 계획입니다. 30억원 정도의 자금을 투입하고 추후 사업 확장 속도를 고려하여 금융권 융자와 후속 투자 유치를 통해 총 100억원까지 투자하여 사업을 확장할 예정입니다.

(다) 기계장치 투자

상기 (가) 핵심부품 생산 시설, (나) SI 센터 및 포항 제3 산업단지에 추진중인 연 로봇 생산규모 18,000대 (협동로봇 Indy 12,000 대, 협동형 산업용 로봇 Icon 6,000대)의 신설 공장에 투입할 기계장치류의 투자금액으로 약 40억원의 투자를 책정하고 있습니다.

(2) 운영자금

최근의 글로벌 공급망 이슈 및 로봇수요 증가에 대응하기 위해 재고자산을 일부 확충하는 한편, 본격적인 해외 진출을 위한 해외지점 활성화가 필요합니다. 당사는 기존의 중국 및 베트남 지사를 영업 역량 확대 및 미주 지역, 유럽 지역, 아시아 지역 지사 확충이 필요한 시점입니다. 특히 미국시장은 F&B사업성이 높은 지역으로 판단되어 22년 하반기부터 본격 영업을 개시할 예정입니다.

또한 제품 라인업 다양화, 2세대 협동로봇 기술 적용 및 양산화, 그리고 협동로봇 산업계의 경쟁력 강화를 위해 석사 및 박사 학위를 취득한 고급 연구인력을 확보하면서 기술력을 강화할 예정입니다.

[운영자금 세부내역]

(단위: 백만원)

구 분
내 역
2022년
2023년
합계

원재료 확보
수요증가 대응을 위한 재고자산 비축 등
2,000
1,889
3,889

해외지점의 활성화
지점 시설, 인원 확충
1,000
1,000
2,000

연구 인력 확보
석, 박사급 연구 개발 인력 신규 채용
506
506
1,011

합계
3,506
3,395
6,900

당사는 중장기적으로 해외 시장 확대를 목표로 하고 있으며 베트남, 중국, 미국 시장 및 유럽시장 등 진출을 위해 다양한 전략이 진행중입니다. 해외 진출 관련 자세한 사항은「제2부 발행인에 관한 사항 - II. 사업의 내용 - 7. 기타 참고사항 - 아. 해외 진출 계획 및 진행 사항」을 참고하시기 바랍니다.기존 베트남 법인과 중국 법인은 연구개발 인력과 영업 인력을 확충하여 본격적인 영업 확장을 전개할 계획입니다. 미국 법인은 '22년내 NSF(미국 위생협회 인증)를 취득할 예정에 있으며, 미국형 협동로봇을 개발하여 '23년부터 F&B 사업 위주로 미국 시장을 공략할 계획을 가지고 있습니다. 이를 위해 미국 현지 법인을 통한 영업 네트워킹을 통해 영업력을 확보할 예정에 있습니다. 동유럽에 유럽 지사를 수립하고 '24년부터 영업을 전개할 계획입니다. 연락 사무소를 개설하여 현지 영업 상황을 검토하고 수주를 확보하면서 점차 영역을 확대할 계획입니다.

[사업계획 상 인원 충원 계획]

(단위: 명)

구분

2022년(E)
2023년(E)
2024년(E)
2025년(E)

인원

90
104
114
137

증가율

52.5%
15.0%
10.0%
20.0%

(3) 연구개발자금

당사는 로봇시장 확대와 로봇사업 경쟁력 향상을 위해 협동로봇 라인업의 확장과 협동형 산업용로봇 신규라인, 전방향 이동협동로봇이 양산 개발 및 솔루션 개발과 핵심부품 개발에 지속적인 투자를 계획하고 있습니다.

[연구개발자금 세부내역]

(단위: 백만원)

구 분
내 역
2022년
2023년
합계

인디25 특허실시권
고하중 협동로봇의 기구 특허 실시권
100
-
100

협동형 산업용로봇
협동형 산업용로봇의 양산 개발 및 솔루션 개발
1,000
1,472
2,472

전방향 이동 협동로봇
전방향 이동 협동로봇의 양산 개발 및 솔루션 개발
550
1,022
1,572

모터 양산시제개발
협동로봇의 프레임리스 모터 4종의 양산시제 개발
625
1,097
1,722

핵심부품
모터, 감속기 등 핵심 부품개발
625
1,097
1,722

합계
2,900
4,690
7,590

위 정정사항외에 모든 사항은 2022년 08월 31일, 2022년 09월 07일, 2022년 09월 29일, 2022년 10월 07일자로 당사가 제출한 신고서와 동일하오니 이를 참고하시기 바랍니다.