한진 — [기재정정]증권신고서(채무증권) (20220602)
제출인: 한진

증권신고서(채무증권)
3.5
(주)한진

정 정 신 고 (보고)

2022년 06월 02일

1. 정정대상 공시서류 : 증권신고서

2. 정정대상 공시서류의 최초제출일 : 2022년 05월 26일

[증권신고서 제출 및 정정 연혁]

제출일자
문서명
비고

2022년 05월 26일
증권신고서(채무증권)
최초 제출

2022년 06월 02일
[기재정정]증권신고서(채무증권)
수요예측에 따른
기재내용 정정

3. 정정사항

항 목
정정사유
정 정 전
정 정 후

※ 본 '[기재정정]증권신고서'는 수요예측 결과에 따른 발행조건 결정에 의한 것으로, 정정 및 추가 기재된 사항은
파란색으로 굵게 표시하였습니다.

표지
수요예측 결과에
따른 발행조건 확정
모집 또는 매출총액 : 70,000,000,000원

모집 또는 매출총액 :
88,000,000,000원

요약정보
2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
수요예측 결과에
따른 발행조건 확정
(주1) 정정 전
(주1) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
1. 공모개요
수요예측 결과에
따른 발행조건 확정
(주2) 정정 전
(주2) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
3. 공모가격 결정방법
수요예측 결과에
따른 발행조건 확정
-
(주3) 추가 기재

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
5. 인수 등에 관한 사항
수요예측 결과에
따른 발행조건 확정
(주4) 정정 전
(주4) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
Ⅱ. 증권의 주요 권리내용
수요예측 결과에
따른 발행조건 확정
(주5) 정정 전
(주5) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
Ⅴ. 자금의 사용목적
수요예측 결과에
따른 발행조건 확정
(주6) 정정 전
(주6) 정정 후

(주1) 정정 전

회차 :
99-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
30,000,000,000
모집(매출)총액
30,000,000,000

발행가액
30,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2024년 06월 07일

원리금
지급대행기관
우리은행 소공동지점
(사채)관리회사
(주)BNK투자증권

신용등급
(신용평가기관)
BBB+(안정적) / BBB+(안정적)
한국기업평가(주) / 나이스신용평가(주)
비고
-

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
한국투자증권
-
900,000
9,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
유진증권
-
900,000
9,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
NH투자증권
-
200,000
2,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
케이비증권
-
300,000
3,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

인수
한양증권
-
700,000
7,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2022년 06월 09일
2022년 06월 09일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
30,000,000,000

발행제비용
141,311,600

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 12일 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)와 대표주관계약을 체결함.

▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.

▶ 본 사채의 상장신청예정일은
2022년 06월 03일이며,
상장예정일은 2022년 06월 09일임.

주1) 본사채는 2022년 05월 30일 09시에서 16시 30분까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX 접수방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률이 결정될 예정입니다.
주2) 상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액)은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 "공동대표주관회사"와의 협의에 의해 회차별 발행총액과 무관하게 본 사채의 전자등록총액은 합계 금 일천억원(\100,000,000,000)이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있고 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.
주3) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 수요예측 결과에 의해 확정된 금리는 2022년 06월 02일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

회차 :
99-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
40,000,000,000
모집(매출)총액
40,000,000,000

발행가액
40,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2025년 06월 09일

원리금
지급대행기관
우리은행 소공동지점
(사채)관리회사
(주)BNK투자증권

신용등급
(신용평가기관)
BBB+(안정적) / BBB+(안정적)
한국기업평가(주) / 나이스신용평가(주)
비고
-

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
미래에셋증권
-
900,000
9,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
키움증권
-
900,000
9,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
NH투자증권
-
700,000
7,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
케이비증권
-
600,000
6,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
신한금융투자
-
900,000
9,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2022년 06월 09일
2022년 06월 09일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
35,500,000,000

시설자금
4,500,000,000

발행제비용
185,520,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 12일 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)와 대표주관계약을 체결함.

▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.

▶ 본 사채의 상장신청예정일은

2022년 06월 03일이며,
상장예정일은 2022년 06월 09일임.

주1) 본사채는 2022년 05월 30일 09시에서 16시 30분까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX 접수방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률이 결정될 예정입니다.
주2) 상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액)은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 "공동대표주관회사"와의 협의에 의해 회차별 발행총액과 무관하게 본 사채의 전자등록총액은 합계 금 일천억원(\100,000,000,000)이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있고 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.
주3) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.~ +0.10%p.를 가산한 이자율로 합니다. 수요예측 결과에 의해 확정된 금리는 2022년 06월 02일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

(주1) 정정 후

회차 :
99-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
48,000,000,000
모집(매출)총액
48,000,000,000

발행가액
48,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2024년 06월 07일

원리금
지급대행기관
우리은행 소공동지점
(사채)관리회사
(주)BNK투자증권

신용등급
(신용평가기관)
BBB+(안정적) / BBB+(안정적)
한국기업평가(주) / 나이스신용평가(주)
비고
-

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
한국투자증권
-
1,400,000
14,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
유진증권
-
1,400,000
14,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
NH투자증권
-
600,000
6,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
케이비증권
-
700,000
7,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

인수
한양증권
-
700,000
7,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2022년 06월 09일
2022년 06월 09일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
48,000,000,000

발행제비용
197,291,600

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 12일 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)와 대표주관계약을 체결함.

▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.

▶ 본 사채의 상장신청예정일은
2022년 06월 03일이며,
상장예정일은 2022년 06월 09일임.

주) 본 사채의 이자율 및 발행수익률은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 -0.10%p.를 가산한 이자율로 합니다.

회차 :
99-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
40,000,000,000
모집(매출)총액
40,000,000,000

발행가액
40,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2025년 06월 09일

원리금
지급대행기관
우리은행 소공동지점
(사채)관리회사
(주)BNK투자증권

신용등급
(신용평가기관)
BBB+(안정적) / BBB+(안정적)
한국기업평가(주) / 나이스신용평가(주)
비고
-

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
미래에셋증권
-
900,000
9,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
키움증권
-
900,000
9,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
NH투자증권
-
700,000
7,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
케이비증권
-
600,000
6,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
신한금융투자
-
900,000
9,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2022년 06월 09일
2022년 06월 09일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
17,500,000,000

시설자금
22,500,000,000

발행제비용
185,520,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 12일 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)와 대표주관계약을 체결함.

▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.

▶ 본 사채의 상장신청예정일은

2022년 06월 03일이며,
상장예정일은 2022년 06월 09일임.

주) 본 사채의 이자율 및 발행수익률은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 +0.04%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(주2) 정정 전

[회 차 :
99-1]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
30,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익률(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 권면(전자등록)금액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액
30,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채의 경우 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에따른 전자등록으로 발행하므로 실물채권을 발행하지 않는다.

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급
방법
및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하고, 매 3개월마다 연이율의 1/4씩 분할 후급하며, 아래의 이자지급기일에 지급한다. 다만, 이자지급기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 이자지급기일로 하되, 원이자지급기일 이후의 이자는 해당 이자지급시의 이자를 산정함에 있어서 계산하지 아니한다. 또한, 마지막 이자지급의 계산은 발행가액에 사채의 이율을 곱한 액수에 직전 이자지급기일부터 마지막 이자지급기일 전일까지 실제 일수를 곱한 후, 이를 365로 나눈 금액으로 하되 소수 첫째자리 이하의 금액은 절사한다.

이자지급 기한
2022년 09월 09일, 2022년 12월 09일, 2023년 03월 09일, 2023년 06월 09일,
2023년 09월 09일, 2023년 12월 09일, 2024년 03월 09일, 2024년 06월 07일.

신용평가 등급
평가회사명
한국기업평가(주) / 나이스신용평가(주)

평가일자
2022년 05월 25일 / 2022년 05월 25일

평가결과등급
BBB+ (안정적) / BBB+ (안정적)

주관회사의
분석
주관회사명

유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주), 신한금융투자(주)

분석일자
2022년 05월 25일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
"본 사채"의 원금은 2024년 06월 07일에 일시 상환한다.(원금상환기일) 단, 원금상환기일이 은행휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
(원금상환의무와 이자지급의무를 이행하지 아니한 때에는 동 원리금에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체 대출 최고 이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.)

상 환 기 한
2024년 06월 07일

청 약 기 일
2022년 06월 09일

납 입 기 일
2022년 06월 09일

전 자 등 록 기 관
한국예탁결제원

사채관리회사
(주)BNK투자증권

원리금
지급대행기관
회 사 명
우리은행 소공동지점

회사고유번호
00254045

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 12일 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)와 대표주관계약을 체결함.

▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.

▶ 본 사채의 상장신청예정일은
2022년 06월 03일이며,
상
장예정일은 2022년 06월 09일임.

주1) 본사채는 2022년 05월 30일 09시에서 16시 30분까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX 접수방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률이 결정될 예정입니다.
주2) 상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액)은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 "공동대표주관회사"와의 협의에 의해 회차별 발행총액과 무관하게 본 사채의 전자등록총액은 합계 금 일천억원(\100,000,000,000)이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있고 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.
주3) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다. 수요예측 결과에 의해 확정된 금리는 2022년06월 02일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

[회 차 :
99-2]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
40,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익률(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 권면(전자등록)금액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액
40,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채의 경우 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에따른 전자등록으로 발행하므로 실물채권을 발행하지 않는다.

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급
방법
및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하고, 매 3개월마다 연이율의 1/4씩 분할 후급하며, 아래의 이자지급기일에 지급한다. 다만, 이자지급기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 이자지급기일로 하되, 원이자지급기일 이후의 이자는 해당 이자지급시의 이자를 산정함에 있어서 계산하지 아니한다.

이자지급 기한
2022년 09월 09일, 2022년 12월 09일, 2023년 03월 09일, 2023년 06월 09일,
2023년 09월 09일, 2023년 12월 09일, 2024년 03월 09일, 2024년 06월 09일,
2024년 09월 09일, 2024년 12월 09일, 2025년 03월 09일, 2025년 06월 09일.

신용평가 등급
평가회사명
한국기업평가(주) / 나이스신용평가(주)

평가일자
2022년 05월 25일 / 2022년 05월 25일

평가결과등급
BBB+ (안정적) / BBB+ (안정적)

주관회사의
분석
주관회사명

유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주), 신한금융투자(주)

분석일자
2022년 05월 25일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
"본 사채"의 원금은 2025년 06월 09일에 일시 상환한다.(원금상환기일) 단, 원금상환기일이 은행휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
(원금상환의무와 이자지급의무를 이행하지 아니한 때에는 동 원리금에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체 대출 최고 이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.)

상 환 기 한
2025년 06월 09일

청 약 기 일
2022년 06월 09일

납 입 기 일
2022년 06월 09일

전 자 등 록 기 관
한국예탁결제원

사채관리회사
(주)BNK투자증권

원리금
지급대행기관
회 사 명
우리은행 소공동지점

회사고유번호
00254045

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 12일 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)와 대표주관계약을 체결함.

▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.

▶ 본 사채의 상장신청예정일은

2022년 06월 03일이며,
상장예정일은 2022년 06월 09일임.

주1) 본사채는 2022년 05월 30일 09시에서 16시 30분까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 및 FAX 접수방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률이 결정될 예정입니다.
주2) 상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액)은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 "공동대표주관회사"와의 협의에 의해 회차별 발행총액과 무관하게 본 사채의 전자등록총액은 합계 금 일천억원(\100,000,000,000)이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있고 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.
주3) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.~ +0.10%p.를 가산한 이자율로 합니다. 수요예측 결과에 의해 확정된 금리는 2022년06월 02일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

(주2) 정정 후

[회 차 :
99-1]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
48,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익률(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 권면(전자등록)금액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액

48,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채의 경우 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에따른 전자등록으로 발행하므로 실물채권을 발행하지 않는다.

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급
방법
및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하고, 매 3개월마다 연이율의 1/4씩 분할 후급하며, 아래의 이자지급기일에 지급한다. 다만, 이자지급기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 이자지급기일로 하되, 원이자지급기일 이후의 이자는 해당 이자지급시의 이자를 산정함에 있어서 계산하지 아니한다. 또한, 마지막 이자지급의 계산은 발행가액에 사채의 이율을 곱한 액수에 직전 이자지급기일부터 마지막 이자지급기일 전일까지 실제 일수를 곱한 후, 이를 365로 나눈 금액으로 하되 소수 첫째자리 이하의 금액은 절사한다.

이자지급 기한
2022년 09월 09일, 2022년 12월 09일, 2023년 03월 09일, 2023년 06월 09일,
2023년 09월 09일, 2023년 12월 09일, 2024년 03월 09일, 2024년 06월 07일.

신용평가 등급
평가회사명
한국기업평가(주) / 나이스신용평가(주)

평가일자
2022년 05월 25일 / 2022년 05월 25일

평가결과등급
BBB+ (안정적) / BBB+ (안정적)

주관회사의
분석
주관회사명

유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주), 신한금융투자(주)

분석일자
2022년 05월 25일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
"본 사채"의 원금은 2024년 06월 07일에 일시 상환한다.(원금상환기일) 단, 원금상환기일이 은행휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
(원금상환의무와 이자지급의무를 이행하지 아니한 때에는 동 원리금에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체 대출 최고 이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.)

상 환 기 한
2024년 06월 07일

청 약 기 일
2022년 06월 09일

납 입 기 일
2022년 06월 09일

전 자 등 록 기 관
한국예탁결제원

사채관리회사
(주)BNK투자증권

원리금
지급대행기관
회 사 명
우리은행 소공동지점

회사고유번호
00254045

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 12일 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)와 대표주관계약을 체결함.

▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.

▶ 본 사채의 상장신청예정일은
2022년 06월 03일이며,
상
장예정일은 2022년 06월 09일임.

주) 본 사채의 이자율 및 발행수익률은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 -0.10%p.를 가산한 이자율로 합니다.

[회 차 :
99-2]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
40,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익률(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 권면(전자등록)금액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액
40,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채의 경우 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에따른 전자등록으로 발행하므로 실물채권을 발행하지 않는다.

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급
방법
및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하고, 매 3개월마다 연이율의 1/4씩 분할 후급하며, 아래의 이자지급기일에 지급한다. 다만, 이자지급기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 이자지급기일로 하되, 원이자지급기일 이후의 이자는 해당 이자지급시의 이자를 산정함에 있어서 계산하지 아니한다.

이자지급 기한
2022년 09월 09일, 2022년 12월 09일, 2023년 03월 09일, 2023년 06월 09일,
2023년 09월 09일, 2023년 12월 09일, 2024년 03월 09일, 2024년 06월 09일,
2024년 09월 09일, 2024년 12월 09일, 2025년 03월 09일, 2025년 06월 09일.

신용평가 등급
평가회사명
한국기업평가(주) / 나이스신용평가(주)

평가일자
2022년 05월 25일 / 2022년 05월 25일

평가결과등급
BBB+ (안정적) / BBB+ (안정적)

주관회사의
분석
주관회사명

유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주), 신한금융투자(주)

분석일자
2022년 05월 25일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
"본 사채"의 원금은 2025년 06월 09일에 일시 상환한다.(원금상환기일) 단, 원금상환기일이 은행휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
(원금상환의무와 이자지급의무를 이행하지 아니한 때에는 동 원리금에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체 대출 최고 이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.)

상 환 기 한
2025년 06월 09일

청 약 기 일
2022년 06월 09일

납 입 기 일
2022년 06월 09일

전 자 등 록 기 관
한국예탁결제원

사채관리회사
(주)BNK투자증권

원리금
지급대행기관
회 사 명
우리은행 소공동지점

회사고유번호
00254045

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 12일 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)와 대표주관계약을 체결함.

▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.

▶ 본 사채의 상장신청예정일은

2022년 06월 03일이며,
상장예정일은 2022년 06월 09일임.

주) 본 사채의 이자율 및 발행수익률은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 +0.04%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(주3) 추가기재

다. 수요예측 결과

(1) 수요예측 참여내역

[회차: 제99-1회]

(단위: 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사
(집합)
투자매매
중개업자
연기금, 운용사(고유),
은행, 보험
기타
거래실적
거래실적

유(*)
무

건수
8
13
-
1
-
-
22

수량
370
350
-
10
-
-
730

경쟁율
1.23 : 1
1.17 : 1
-
0.03 : 1
-
-
2.43 : 1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임
주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정, 신탁 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함
*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회차: 제99-2회]

(단위: 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사
(집합)
투자매매
중개업자
연기금, 운용사(고유),
은행, 보험
기타
거래실적
거래실적

유(*)
무

건수
-
13
-
1
-
-
14

수량
-
420
-
10
-
-
430

경쟁율
-
1.05 : 1
-
0.03 : 1
-
-
1.08 : 1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임
주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정, 신탁 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함
*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(2) 수요예측 신청가격 분포

[회차: 제99-1회]
(단위:bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유), 은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-200
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
1.37%
10
1.37%
포함

-35
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
4.11%
40
5.48%
포함

-31
-
-
-
-
-
-
1
10
-
-
-
-
1
10
1.37%
50
6.85%
포함

-30
1
20
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
2
30
4.11%
80
10.96%
포함

-21
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
13.70%
180
24.66%
포함

-20
-
-
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
4.11%
210
28.77%
포함

-19
-
-
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
4.11%
240
32.88%
포함

-18
-
-
2
50
-
-
-
-
-
-
-
-
2
50
6.85%
290
39.73%
포함

-17
-
-
2
50
-
-
-
-
-
-
-
-
2
50
6.85%
340
46.58%
포함

-16
-
-
2
40
-
-
-
-
-
-
-
-
2
40
5.48%
380
52.05%
포함

-10
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
13.70%
480
65.75%
포함

-5
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
13.70%
580
79.45%
포함

10
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
6.85%
630
86.30%
포함

20
2
60
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
3
70
9.59%
700
95.89%
포함

25
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
1.37%
710
97.26%
포함

30
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
2.74%
730
100.00%
포함

합계
8
370
13
350
-
-
1
10
-
-
-
-
22
730
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정, 신탁 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함
*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회차: 제99-2회]
(단위:bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유), 은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-30
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
2.33%
10
2.33%
포함

-29
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
2.33%
20
4.65%
포함

-25
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
2.33%
30
6.98%
포함

-17
-
-
-
-
-
-
1
10
-
-
-
-
1
10
2.33%
40
9.30%
포함

-15
-
-
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
6.98%
70
16.28%
포함

-14
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
2.33%
80
18.60%
포함

-10
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
2.33%
90
20.93%
포함

-5
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
2.33%
100
23.26%
포함

-4
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
4.65%
120
27.91%
포함

0
-
-
3
180
-
-
-
-
-
-
-
-
3
180
41.86%
300
69.77%
포함

4
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
23.26%
400
93.02%
포함

10
-
-
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
6.98%
430
100.00%
포함

합계
-
-
13
420
-
-
1
10
-
-
-
-
14
430
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정, 신탁 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함
*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(3) 수요예측 상세 분포 현황

[회차: 제99-1회]
(단위:bp, 건, 억원)

참여자
㈜한진 2년 만기 개별민평 대비 스프레드

-200
-35
-31
-30
-21
-20
-19
-18
-17
-16
-10
-5
10
20
25
30

기관투자자1
10

기관투자자2

30

기관투자자3

10

기관투자자4

20

기관투자자5

10

기관투자자6

100

기관투자자7

30

기관투자자8

30

기관투자자9

30

기관투자자10

20

기관투자자11

30

기관투자자12

20

기관투자자13

30

기관투자자14

10

기관투자자15

100

기관투자자16

100

기관투자자17

50

기관투자자18

50

기관투자자19

10

기관투자자20

10

기관투자자21

10

기관투자자22

20

합계
10
30
10
30
100
30
30
50
50
40
100
100
50
70
10
20

누적합계
10
40
50
80
180
210
240
290
340
380
480
580
630
700
710
730

[회차: 제99-2회]
(단위:bp, 건, 억원)

참여자
㈜한진 3년 만기 개별민평 대비 스프레드

-30
-29
-25
-17
-15
-14
-10
-5
-4
0
4
10

기관투자자1
10

기관투자자2

10

기관투자자3

10

기관투자자4

10

기관투자자5

30

기관투자자6

10

기관투자자7

10

기관투자자8

10

기관투자자9

20

기관투자자10

100

기관투자자11

50

기관투자자12

30

기관투자자13

100

기관투자자14

30

합계
10
10
10
10
30
10
10
10
20
180
100
30

누적합계
10
20
30
40
70
80
90
100
120
300
400
430

라. 유효수요의 범위, 산정근거 및 최종 발행 금리에의 반영내용

구 분
내 용

공모희망금리
- 제99-1회 : 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율.

- 제99-2회 : 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.10%p.를 가산한 이자율..

유효수요의 정의
"유효수요"란, 공모금리 결정 시, 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 물량

유효수요의 범위
공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여한 모든 물량

유효수요 산정 근거
및
발행금액 결정

2022년 05월 30일 실시된 수요예측 실시 결과 본 사채의 공모 희망금리 범위 내의 수요예측 참여물량이 발행예정금액을 초과하여 당사는 공동대표주관회사와 협의하여 최초 증권신고서 제출시 기재한 바와 같이 제99회 무보증사채 발행금액의 총액을 880억원으로 증액하기로 결정하였습니다.

[본 사채의 발행금액 결정]
제99회 무보증사채 : 880억원(최초 증권신고서 제출시 발행예정금액: 700억원)

[수요예측 신청현황]
제99-1회 무보증사채
- 총 참여신청금액: 730억원
- 총 참여신청범위: -2.00%p. ~ +0.30%p.
- 총 참여신청건수: 22건

제99-2회 무보증사채
- 총 참여신청금액: 430억원
- 총 참여신청범위: -0.30%p. ~ +0.10%p.
- 총 참여신청건수: 14건

① 이번 발행과 관련하여 발행회사인 (주)한진과 공동대표주관회사인 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)는 공모희망금리 산정시 민간채권평가사 평가금리 및 스프레드 동향, 최근 동일 등급 회사채 발행 사례, 동일 등급 회사채의 개별민평금리 현황, 채권시장 동향 및 전망 등을 고려하여 공모희망금리를 아래와 같이 결정하였습니다.

보다 자세한 내용은 본 사채 증권신고서의 [제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 공모가격 결정방법 내 기재된 공모희망금리 산정 근거]를 참고하시기 바랍니다.

② 지난 2022년 05월 30일 진행한 당사의 수요예측에서 제99-1회 무보증사채 공모희망금액 300억원의 243.33%에 해당하는 730억원, 제99-2회 무보증사채 공모희망금액 400억원의 107.50%에 해당하는 430억원이 공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여하였습니다.

본 채권의 유효수요는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 "공동대표주관회사"의 내부 지침에 근거하여 발행회사 및 공동대표주관회사가 협의하여 각각의 수요예측 참여자가 제시한 금리에는 공동대표주관회사와 발행회사가 고려한 위험(발행회사의 산업 및 재무 상황, 금리 및 스프레드 전망)이 반영되어 있을 것으로 판단하였고, 공모희망금리밴드 상단 이내로 참여한 건을 유효수요로 정의하였습니다. 발행회사와 공동대표주관회사의 협의를 통하여 금번에 발행예정이었던 모집예정금액 700억원에서 880억원으로 증액하기로 결정하였습니다.

최종 발행수익률
확정을 위한
수요예측 결과 반영

본 사채의 최종 발행금리는 앞서 산정한 유효수요의 범위 내에서 낮은 금리부터 "누적도수"로 계산하는 방법을 사용하였으며, 발행회사와 공동대표주관회사가 최종 협의하여 결정하였습니다.

본 사채에 적용할 이자율은 아래와 같습니다.

[제99-1회]
"본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록총액에 대하여 적용하며, 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.

[제99-2회]
"본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록총액에 대하여 적용하며, 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.04%p.를 가산한 이자율로 한다.

(주4) 정정 전

가. 사채의 인수

[회차 : 제99-1회]
(단위: 원)

구분
인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율

대표
한국투자증권(주)
00160144
서울특별시 영등포구 의사당대로 88
9,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
유진투자증권(주)
00131054
서울특별시 영등포구 국제금융로 24
9,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
NH투자증권(주)
00120182

서울특별시 영등포구 여의대로 108

2,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
KB증권(주)
00164876

서울특별시 영등포구 여의나루로 50

3,000,000,000
0.20%
총액인수

인수
한양증권
00162416

서울특별시 영등포구 국제금융로6길 7

7,000,000,000
0.20%
총액인수

[회차 : 제99-2회]
(단위: 원)

구분
인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율

대표

미래에셋증권
00160144

서울특별시 중구 을지로5길 26

9,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
키움증권(주)
00296290
서울특별시 영등포구 여의나루로4길 18
9,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
NH투자증권(주)
00120182

서울특별시 영등포구 여의대로 108

7,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
KB증권(주)
00164876

서울특별시 영등포구 여의나루로 50

6,000,000,000
0.20%
총액인수

대표

신한금융투자
00138321

서울특별시 영등포구 여의대로 70

9,000,000,000
0.20%
총액인수

나. 사채의 관리

[회차 : 제99-1회]

(단위:원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
30,000,000,000
3,500,000
정액 수수료 : 3,500,000

[회차 : 제99-2회]
(단위:원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
40,000,000,000
3,500,000
정액 수수료 : 3,500,000

(주4) 정정 후

가. 사채의 인수

[회차 : 제99-1회]
(단위: 원)

구분
인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율

대표
한국투자증권(주)
00160144
서울특별시 영등포구 의사당대로 88
14,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
유진투자증권(주)
00131054
서울특별시 영등포구 국제금융로 24
14,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
NH투자증권(주)
00120182

서울특별시 영등포구 여의대로 108

6,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
KB증권(주)
00164876

서울특별시 영등포구 여의나루로 50

7,000,000,000
0.20%
총액인수

인수
한양증권
00162416

서울특별시 영등포구 국제금융로6길 7

7,000,000,000
0.20%
총액인수

[회차 : 제99-2회]
(단위: 원)

구분
인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율

대표

미래에셋증권
00160144

서울특별시 중구 을지로5길 26

9,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
키움증권(주)
00296290
서울특별시 영등포구 여의나루로4길 18
9,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
NH투자증권(주)
00120182

서울특별시 영등포구 여의대로 108

7,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
KB증권(주)
00164876

서울특별시 영등포구 여의나루로 50

6,000,000,000
0.20%
총액인수

대표

신한금융투자
00138321

서울특별시 영등포구 여의대로 70

9,000,000,000
0.20%
총액인수

나. 사채의 관리

[회차 : 제99-1회]

(단위:원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
48,000,000,000
3,500,000
정액 수수료 : 3,500,000

[회차 : 제99-2회]
(단위:원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
40,000,000,000
3,500,000
정액 수수료 : 3,500,000

(주5) 정정 전

가. 일반적인 사항

(단위 : 억원)

회 차
금액
연리이자율
만기일
옵션관련사항

제99-1회 무보증사채
300
(주2)
2024년 06월 07일
-

제99-2회 무보증사채
400
(주3)
2025년 06월 09일
-

(주1) 본 사채는 2022년 05월 30일 09시부터 16시 30분까지 실시하는 수요예측 결과에 따라 발행금액, 연리이자율이 결정될 예정입니다.
(주2) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.~ +0.30%p.를 가산한 이자율로 합니다.
(주3) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.~ +0.10%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(중략)

(1) 사채관리회사에 관한 사항

- 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[회 차 : 99-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
30,000,000,000
3,500,000
정액 수수료 : 3,500,000

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 상기 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

[회 차 : 99-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
40,000,000,000
3,500,000
정액 수수료 : 3,500,000

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 상기 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

(후략)

(주5) 정정 후

가. 일반적인 사항

(단위 : 억원)

회 차
금액
연리이자율
만기일
옵션관련사항

제99-1회 무보증사채
480
(주1)
2024년 06월 07일
-

제99-2회 무보증사채
400
(주2)
2025년 06월 09일
-

(주1) 본 사채의 이자율 및 발행수익률은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 -0.10%p.를 가산한 이자율로 합니다.
(주2) 본 사채의 이자율 및 발행수익률은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 +0.04%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(중략)

(1) 사채관리회사에 관한 사항

- 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[회 차 : 99-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
48,000,000,000
3,500,000
정액 수수료 : 3,500,000

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 상기 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

[회 차 : 99-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
40,000,000,000
3,500,000
정액 수수료 : 3,500,000

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 상기 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

(후략)

(주6) 정정 전

가. 자금조달금액

[제99-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
30,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
141,311,600

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
29,858,688,400

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

[제99-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
40,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
185,520,000

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
39,814,480,000

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

나. 발행 제비용의 내역

[제99-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
18,000,000
발행가액총액 ×0.06%

인수수수료
60,000,000
전자등록총액 ×0.20%

대표주관수수료
15,000,000
전자등록총액 ×0.05%

사채관리수수료
3,500,000
정액

신용평가수수료
43,000,000
한기평, 나신평(VAT별도)

기타 비용
상장수수료
1,300,000
250억원 이상 500억원 미만

상장연부과금
191,600
상장기간 1년당 100,000원 (한도 : 50만원)

발행등록수수료
300,000
전자등록총액의 100,000분의 1 (한도 : 50만원)

표준코드부여수수료
20,000
회차당 20,000원

합 계
141,311,600
-

주1) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

주2) 세부내역

- 발행분담금 : 금융기관분담금 징수등에 관한 규정 제5조

- 인수수수료 : 발행사와 인수단 협의

- 대표주관수수료 : 발행사와 대표주관사회사 협의

- 사채관리수수료 : 발행사와 사채관리회사 협의

- 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료

- 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>

- 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>

- 발행등록수수료 : 주식 사채등의 전자등록업무규정 시행세칙 <별표2>

- 표준코드신청수수료 : 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2

[제99-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
28,000,000
발행가액총액 ×0.07%

인수수수료
80,000,000
전자등록총액 ×0.20%

대표주관수수료
20,000,000
전자등록총액 ×0.05%

사채관리수수료
3,500,000
정액

신용평가수수료
52,000,000
한기평, 나신평(VAT별도)

기타 비용
상장수수료
1,300,000
250억원 이상 500억원 미만

상장연부과금
300,000
상장기간 1년당 100,000원 (한도 : 50만원)

발행등록수수료
400,000
전자등록총액의 100,000분의 1 (한도 : 50만원)

표준코드부여수수료
20,000
회차당 20,000원

합 계
185,520,000
-

주1) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

주2) 세부내역

- 발행분담금 : 금융기관분담금 징수등에 관한 규정 제5조

- 인수수수료 : 발행사와 인수단 협의

- 대표주관수수료 : 발행사와 대표주관사회사 협의

- 사채관리수수료 : 발행사와 사채관리회사 협의

- 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료

- 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>

- 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>

- 발행등록수수료 : 주식 사채등의 전자등록업무규정 시행세칙 <별표2>

- 표준코드신청수수료 : 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용목적

금번 당사가 발행하는 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채 발행자금은 채무상환자금 및 시설자금으로 사용될 예정입니다.

회차 :
99-1
(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계
비고

-
-
-
30,000
-
-
30,000
-

회차 :
99-2
(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계
비고

4,500
-
-
35,500
-
-
40,000
-

나. 세부사용목적

금번 당사가 발행하는 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채로 조달하는 700억원은 채무상환자금 및 시설자금으로 사용될 예정이며, 세부 사용 내역은 아래와 같습니다.

[채무상환자금 세부 사용내역]

(단위: 백만원)

종목
발행일자
발행금액
상환예정금액(주)
발행방법
이자율
만기일

제91-2회 회사채
2019-07-23
70,000
65,500
공모
3.450%
2022-07-23

주) 45억원은 중도상환 하였습니다.

[시설자금 세부 사용내역]

(단위: 백만원)

구분
내용
투자금액

시설 투자
택배 물류기기 관련 투자
4,500

주1) 실제 자금 사용일까지 은행예금, MMT(Money Market Trust) 등 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

(주6) 정정 후

가. 자금조달금액

[제99-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)

48,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
197,291,600

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
47,802,708,400

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

[제99-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
40,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
185,520,000

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
39,814,480,000

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

나. 발행 제비용의 내역

[제99-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
28,800,000
발행가액총액 ×0.06%

인수수수료
96,000,000
전자등록총액 ×0.20%

대표주관수수료
24,000,000
전자등록총액 ×0.05%

사채관리수수료
3,500,000
정액

신용평가수수료
43,000,000
한기평, 나신평(VAT별도)

기타 비용
상장수수료
1,300,000
250억원 이상 500억원 미만

상장연부과금
191,600
상장기간 1년당 100,000원 (한도 : 50만원)

발행등록수수료
480,000
전자등록총액의 100,000분의 1 (한도 : 50만원)

표준코드부여수수료
20,000
회차당 20,000원

합 계
197,291,600
-

주1) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

주2) 세부내역

- 발행분담금 : 금융기관분담금 징수등에 관한 규정 제5조

- 인수수수료 : 발행사와 인수단 협의

- 대표주관수수료 : 발행사와 대표주관사회사 협의

- 사채관리수수료 : 발행사와 사채관리회사 협의

- 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료

- 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>

- 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>

- 발행등록수수료 : 주식 사채등의 전자등록업무규정 시행세칙 <별표2>

- 표준코드신청수수료 : 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2

[제99-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
28,000,000
발행가액총액 ×0.07%

인수수수료
80,000,000
전자등록총액 ×0.20%

대표주관수수료
20,000,000
전자등록총액 ×0.05%

사채관리수수료
3,500,000
정액

신용평가수수료
52,000,000
한기평, 나신평(VAT별도)

기타 비용
상장수수료
1,300,000
250억원 이상 500억원 미만

상장연부과금
300,000
상장기간 1년당 100,000원 (한도 : 50만원)

발행등록수수료
400,000
전자등록총액의 100,000분의 1 (한도 : 50만원)

표준코드부여수수료
20,000
회차당 20,000원

합 계
185,520,000
-

주1) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

주2) 세부내역

- 발행분담금 : 금융기관분담금 징수등에 관한 규정 제5조

- 인수수수료 : 발행사와 인수단 협의

- 대표주관수수료 : 발행사와 대표주관사회사 협의

- 사채관리수수료 : 발행사와 사채관리회사 협의

- 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료

- 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>

- 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>

- 발행등록수수료 : 주식 사채등의 전자등록업무규정 시행세칙 <별표2>

- 표준코드신청수수료 : 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용목적

금번 당사가 발행하는 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채 발행자금은 채무상환자금 및 시설자금으로 사용될 예정입니다.

회차 :
99-1
(기준일 :

2022년
05월 31일

)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계
비고

-
-
-
48,000
-
-
48,000
-

회차 :
99-2
(기준일 :

2022년
05월 31일

)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계
비고

22,500
-
-
17,500
-
-
40,000
-

나. 세부사용목적

금번 당사가 발행하는 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채로 조달하는
880억원은 채무상환자금 및 시설자금으로 사용될 예정이며, 세부 사용 내역은 아래와 같습니다.

[채무상환자금 세부 사용내역]

(단위: 백만원)

종목
발행일자
발행금액
상환예정금액(주)
발행방법
이자율
만기일

제91-2회 회사채
2019-07-23
70,000
65,500
공모
3.450%
2022-07-23

주) 45억원은 중도상환 하였습니다.

[시설자금 세부 사용내역]

(단위: 백만원)

구분
내용
투자금액

시설 투자
택배 물류기기 관련 투자
22,500

주1) 실제 자금 사용일까지 은행예금, MMT(Money Market Trust) 등 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

【 대표이사 등의 확인 】

한진_ 제99회_대표이사등의 확인서명_ 정정.jpg
한진_ 제99회_대표이사등의 확인서명_ 정정

증 권 신 고 서

( 채 무 증 권 )

[증권신고서 제출 및 정정 연혁]

제출일자
문서명
비고

2022년 05월 26일
증권신고서(채무증권)
최초 제출

2022년 06월 02일
[기재정정]증권신고서(채무증권)
수요예측에 따른기재내용 정정

금융위원회 귀중
2022년 05월 26일

회 사 명 :

주식회사 한진

대 표 이 사 :

노 삼 석

본 점 소 재 지 :

서울특별시 중구 남대문로 63

(전 화) 02-728-5114

(홈페이지) http://www.hanjin.co.kr

작 성 책 임 자 :
(직 책) 지원본부장 (성 명) 신 영 환

(전 화) 02-728-5514

모집 또는 매출 증권의 종류 및 수 :
주식회사 한진 제99-1회 무보증사채
주식회사 한진 제99-2회 무보증사채

모집 또는 매출총액 :
88,000,000,000
원

증권신고서 및 투자설명서 열람장소

가. 증권신고서

전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

나. 투자설명서

전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

서면문서 : (주)한진 - 서울특별시 중구 남대문로 63

유진투자증권(주) - 서울특별시 영등포구 국제금융로 24
 한국투자증권(주) - 서울특별시 영등포구 의사당대로 88
 키움증권(주) - 서울특별시 영등포구 여의나루로4길 18
 NH투자증권(주) - 서울특별시 영등포구 여의대로 108
 KB증권(주) - 서울특별시 영등포구 여의나루로 50
 미래에셋증권(주) - 서울특별시 중구 을지로5길 26

신한금융투자(주) - 서울특별시 영등포구 여의대로 70

 한양증권(주) - 서울특별시 영등포구 국제금융로6길 7

【 대표이사 등의 확인 】

대표이사 등의 확인 서명.jpg
대표이사 등의 확인 서명

요약정보

1. 핵심투자위험

하단의 핵심투자위험은 증권신고서 본문에 기재된 투자위험요소 중 중요한 항목만을 투자자의 이해도 제고를 위하여 간단ㆍ명료하게 요약한 것입니다. 자세한 투자위험요소는 "본문-제1부 모집 또는 매출에 관한 사항-Ⅲ. 투자위험요소"에 기재되어 있으니 참고하시기 바랍니다.

구 분
내 용

사업위험

[가. 택배단가 하락 위험]

2022년 1분기말 연결기준 당사 매출액의 약 45.1%의 비중을 차지하는 택배산업은 기업들의 물류 아웃소싱 확대, 1인가구 증가, 온라인/모바일시장의 급성장에 따른 전자상거래의 활성화 등의 요인으로 급속도로 성장하였습니다. 작년 택배 단가 인상으로 업계의 수익성은 개선되었고, 최근 10년간 지속적인 성장을 해왔지만,

택배시장은 성숙기에 접어든 시장이기에 다시금 성장세가 둔화될 수 있고, 화주기업에 대한 낮은 가격협상력, 택배 취급물량 확보를 위한 높은 경쟁강도를 가지고 있습니다.
이러한 요인들은 택배단가 하락의 원인이 되어 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[나. 산업 내 경쟁 심화 위험]

국내 택배시장은
규모의 경제를 통해 택배단가 측면에서 경쟁력을 확보한 대형 택배업체 위주로 재편
되고 있으며, 소수의 업체가 전체 물량의 상당량을 취급하는 과점적 시장구조를 이루고 있습니다. 이러한
시장환경 속에서 새로운 글로벌 거대 사업자의 국내 진입 및 기존 중소사업자들 간의 인수합병 등 합종연횡을 통해 높은 시장점유율을 차지하는 새로운 사업자가 등장할 가능성이 있습니다.
이러한 택배 업계 재편과 시장 환경변화에 선제적으로 대응하지 못할 경우, 당사의 영업수익성은 물론 시장지위까지 위협 받을 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[다. 유통업체의 자체 배송 강화 위험]

최근
모바일을 중심으로 온라인 쇼핑시장 규모가 지속적으로 확대되는 추세이며, 주문한 상품을 단기간에 배송 받기 원하는 고객의 니즈에 부합하여
물류센터를 기반으로 한 배송경쟁력을 강화한 온라인쇼핑몰이 등장하여 택배업체를 이용하지 않고 자체배송 시스템구축을 위해 공격적인 투자를 진행하고있습니다. 향후 국내
소매시장의 주도권은 온라인쇼핑 시장을 누가 더 많이 확보하느냐에 좌우될 전망으로 상품군별 특색에 맞춘 물류 경쟁력 강화가 핵심 경쟁력이 될 전망입니다.
유통업체들의 자체 물류 시스템이 더욱 강화되거나, 다른 대형 사업자가 신규 자체 배송을 시작할 경우 당사 택배사업의 수익성에 영향을 줄 수 있으니 이 점 유의하시기 바랍니다.

[라. 화물연대 및 택배노조의 파업 관련 위험]

육상운송사업은 화주-주선업체-운송업체-개별차주 간 복잡한 거래구조와 위수탁제 위주의 시장구조로 인하여 운송업자의 화주에 대한 운임교섭력이 매우 낮은 편입니다.
이러한 환경속에서 운송업자들을 보호하기 위해 출범한 화물연대는 특별 소비세 인하, 도로비 인하 및 체계 개선, 지입제 철폐, 다단계 알선 근절, 고용안정성 보장, 운송비 인상 등을 요구하며 수차례 파업을 단행하여 왔습니다.

2017년 12월 고용노동부의 노조필증을 받아 출범한 택배노조 역시 원청-대리점-택배기사 간 복잡한 거래구조에서 택배사들과의 협의를 통해 '1차 및 2차 사회적 합의문'을 도출하는 등 택배기사들의 보호를 위해 활동하고 있습니다.

국회 본회의를 통과하여 2020년부터 시행중인 국토교통부의 화물자동차 안전운임제 및 택배업 관련 사회적 합의등 화물노동자 및 택배노동자의 근무여건 개선을 위한 노력이 진행 중이지만, 안전운임 일몰제 등 여전히 합의점을 찾지는 못하고 있습니다.
이처럼 복잡한 이해관계로 인해 화물연대 및 택배노조의 파업은 앞으로도 재차 발생할 수 있으며, 이러한 파업은 택배사업을 포함한 물류사업을 영위하고 있는 당사에 직ㆍ간접적으로 부정적인 영향을 줄 수 있습니다.

[마. 항만하역사업 관련 위험]

당사는 자체 부두운영회사를 운영하는 종합물류 서비스 제공업체입니다. 항만하역사업의 매출규모는 항만물동량에 따라 크게 좌우되고 이는 GDP 성장률을 포함한 국내외 경기에 매우 민감하게 반응합니다.
국내외 경기 회복이 둔화되거나 경기가 침체되는 경우 산업 수익성이 저하될 수 있으므로 국내외 경기변동 추이를 지속적으로 모니터해야 할 필요가 있습니다. 또한 코로나19의 전세계적인 대유행으로 세계 경제가 위축됨에 따라
수출입 물동량 변동 가능성이 크고, 중국 항만의 공격적인 물동량 유치 경쟁이 심화되고 있는 점은
당사 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[바. 최저임금 인상 관련 위험]

당사는 물류산업의 특성상 육상운송, 항만하역, 택배 등 각 사업부문별 많은 인력을 필요
로 하는 사업으로, 인건비성(도급비 등 위탁작업료) 원가가 비용의 중요한 비중을 차지하고 있습니
다.

2022년 현재 최저임금은 2021년 시간당 8,720원에서 5.05% 인상된 9,160원입니다.
최근의 최저임금 인상율을 살펴보면, 2021년의 경우 역대 최저 인상율인 1.51%였지만 2018년과 2019년 최저임금은 전년대비 각각 16.4%, 10.9% 인상되며 급속하게 상승했습니다. 이처럼
앞으로도 정부정책 및 경기상황에 따른 최저임금의 급격한 인상 가능성을 배제할 수 없습니다. 이는 당사에게 인건비 상승에 따른 원가 부담을 가중시킬 수 있습니다.
당사는 이러한 원가상승을 해소하고자 인프라 및 시스템의 자동화를 확대 중이나
최적화 및 효율화가 지연되고 원가 상승이 판가의 지속적인 인상으로 이어지지 못할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

[사. 제3자물류사업 관련 위험]

경제성장에 따른 물동량 증가와 더불어 정부 지원 등을 기반으로 3자물류 이용률은 꾸준히 증가하고 있으며, 국내 3자물류 활용도는 점진적으로 확대될 것으로 기대됩니다. 당사는 3자물류에 대한 투자를 확대하고 경쟁력 강화를 위해 노력하고 있습니다. 그러나
국내 제3자 물류사업은 낮은 진입장벽으로 업계 내 경쟁강도가 높으며, 이에 따라 화주사에 대한 열위한 운임교섭력을 보이고 있어 업계 전반의 낮은 영업수익성이 지속될 수 있다는 점 유의하시기 바랍니다.

[아. 국제유가 및 환율 변동 위험성]

당사의 매출 대부분을 차지하는 육운, 해운, 택배 등의 사업부문은 유가의 등락에 민감하게 반응합니다. 이에 따라
국제유가 및 환율의 변동은 물류사업을 영위하는 당사 및 연결 대상 종속회사의 수익성에 영향을 줄 수 있으니 이 점 유의하시기 바랍니다.

[자. 코로나19 및 국제 정세로 인한 경기 침체 및 불확실성 위험]

최근 코로나19의 확산이 감소세를 보이며 사회적 거리두기 중단, 해외 이동 재개 등 코로나19로 인한 경제 둔화 요인은 줄어든 것으로 보이나, 새로운 변이 바이러스의 가능성 등은 여전히 경제 회복을 방해하는 요인입니다.

또한 기존의 미중 무역전쟁 및 최근의 러시아 - 우크라이나 전쟁 등의 국제 정세 역시 국내 경기에 많은 영향을 미치는 요인입니다.
2022년 1월 IMF가 발표한 세계경제전망(World Economic Outlook)에 따르면 세계 경제는 2022년에 4.4%, 2023년에는 3.8%의 안정적인 성장률을 기록할 것으로 전망하고 있습니다. 국내의 경우, 2022년 2월에 한국은행에서 발행한 경제전망보고서에 따르면 2022년 3.0%, 2023년 2.5%의 경제성장률을 보일 전망입니다.
하지만 새로운 변이 바이러스, 이로 인한 공급망 문제, 국제 정세 악화로 인한 변동성 증가 및 국내외 경기 둔화 등은 당사의 매출과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
투자자께서는 당사의 주요 사업들의 현황과 경제 하방 리스크 요인을 충분히 확인하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

회사위험

[가. 재무안정성 관련 위험]

당사의 2022년 1분기말 연결기준 총 차입금은 1조 8,440억원(단기성차입금 4,585억원, 장기성차입금 1조 3,855억원)이며 차입금 의존도는 47.25%입니다.
당
사
는 2019년 1월 1일부터 기업회계기준서 제1116호 '리스'를 최초로 도입한 영향으로 당사의 연결기준 차입금의존도는 2018년말 37.34%에서 2019년말 53.89%로 크게 증가하였고, 2019년말 연결기준 부채비율은 2018년말 149.40% 대비 87.29%p 증가한 236.69%를 기록하며 악화되었습니다.
단, 이는 회사의 실질적인 채무(차입금, 매입채무 등)의 증가로 인한 것이 아니며, 재무적인 수치만 변경이 되는 것일뿐 당사의 실제 재무상황 및 현금흐름이 변동되는 사항은 아닙니다. 또한,

물류업체 간 경쟁이 심화된 상황에서 지속적인 매출 증대와 서비스 품질 향상을 위하여 시설, 장비 등의 인프라 확충을 계속하고 있으며, 이에 따른 투자자금 소요로 인하여 차입금 부담이 지속되고 있습니다. 당사 총 차입금의 절대적인 규모는 과중한 상태이며 업종 특성상 지속적인 투자 자금 소요가 발생하는 점을 고려하였을 때,
단기적으로 차입금 규모가 감소하기는 어려울 것으로 판단됩니다. 따라서 투자자께서는
당사의 과중한 차입금 부담으로 인한 재무안정성 위험에 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

[나. 수익성 관련 위험]

당사의 연결기준 매출액은 2019년 2조 623억원, 2020년 2조 2,157억원, 2021년 2조 5,041억원을 기록하며 증가추세에 있습니다. 당사의 연결기준 영업이익은 한진해운 사태로 153억원의 영업손실을 기록했던 2016년 이후 (주)한진해운 청산으로 해당 이슈가 해소되면서 2017년말 연결기준 216억원의 영업이익을 기록하며 흑자전환하였고, 이후 택배 단가 개선, 집배점 수수료 절감 및 터미널 자동화를 통한 운영 원가 개선, 경쟁업체의 택배 판가 인상과 이에 따른 신규물량 이탈의 수혜가 당사로 귀결됨에 따른 택배 처리물량 증가, 이로 인한 고정비 완화 및 신규 회계기준서 채택으로 2019년 907억원, 2020년 1,060억원을 기록하며 연결기준 영업이익이 증가하였습니다.
2021년에는 코로나19의 확산으로 비대면 경제가 성장기조를 유지함에 따라 2020년부터 이어진 택배업 시장 물동량 증가추세로 인해 2021년 연결기준 매출액은 전년동기 대비 13.02% 증가하여
2조 5,041억원
을 기록하였습니다. 다만, 판매비와 관리비가 전년 동기 대비 13.12% 상승함에 따라 영업이익은 6.12% 감소하였습니다. 이는 2021년 상반기 택배부문에서 근로환경 개선을 위해 투입된 인건비의 영향으로 해석됩니다. 이후 택배 단가 상승, 계속되는 물동량 증가 등의 영향으로 2022년 1분기의 매출액 및 영업이익은 각각 7,062억원, 343억원을 기록하며, 전년 동기 대비 27.55%, 153.47% 성장한 수치를 보여주었습니다. 그러나 여전히 코로나19의 재확산 및 국내외 경기변동, 시장경쟁강도 심화 등의 영업환경 변화에 따라 당사의 영업수익성이 악화될 위험이 존재
하므
로 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

[다. 지속적인 투자 부담으로 인한 현금흐름 악화 위험]

당사가 영위하는
물류 사업은 기존 시설에 대한 대체투자를 포함하여 경쟁력 제고 및 사업영역 확장을 위해 지속적인 선행 투자가 필요합니다.
당사는
시장 지위를 유지하기 위한 직접적 자본적 지출과 관계기업 형태의 출자 등이 지속되는 등 투자 관련 자금 소요는 계속적으로 발생
하고 있습니다. 이러한
투자 부담은 향후 당사의 현금흐름을 악화시키는 위험 요소로 작용
할 가능성이 있으니 유의하시기 바랍니다.

[라. 고정적인 이자비용 부담으로 인한 당기순손실 발생 위험]

2019년 리스 회계기준 도입 이후 당사의 이자비용은 2019년 1,102억원, 2020년 1,034억원을 기록하였으며 2021년 기준 977억원으로 계속하여 소폭 감소하는 모습을 나타내고 있습니다. 한
편, 당사의 이자보상배율은 2011년부터 약 1 ~ 1.5배 수준에 머물러 있었으나,

2016년 영업손실 및 이자비용의 증가로 인하여 이자보상배율은 1배를 하회하였습니다.
한편,

2019년 리스회계 기준 변경 및 코로나 19의 영향으로 인한 택배업 호조로 2020년 1.02의 이자보상배율을 기록하였습니다.

이
후
당사의 2021년 상반기 택배부문에서 근로환경 개선을 위해 투입된 인건비의 상승, 택배기사 파업 등으로 인해 이자보상배율은 0.85을 기록하였으나, 하반기에는 운영효율성 증대 및 택배 단가인상에 따른 수익성 개선을 통해 이자보상배율은 다시 1.02 선으로 상승하였습니다.

2022년 1분기의 경우 택배 부문의 물동량 증가 및 단가 인상을 통한 수익률 개선, 코로나 19의 영향 감소로 인한 국제 부문의 매출액 및 수익율 증가 등을 통해 이자보상배율은 다소 상승하여 1.37을 기록하였습니다.

당사의 투자에 따른 투자자금 소요 등 현재의 총 차입금 규모가 단기적으로 크게 감소하기 어려운 상황을 고려할 때,
고정적인 이자비용 부담은 향후에도 이어질 것으로 판단되므로 투자자께서는 당사의 이러한 고정적인 이자비용 부담과 이에 따른 당기순손실 발생 위험에 유의하시기 바랍니다.

[마. 종속기업의 영업 및 재무상태 악화 위험]

당사는 공시서류 제출일 기준으로 총 16개의 종속기업을 보유하고 있습니다.
이들 종속기업 대부분이 국내외에서 운송업과 물류업을 영위함에 따라 당사와의 사업적 시너지 창출이 가능할 것으로 보입니다. 하지만

물류업 특성 상 국내외 경기변동에 민감하고 일부 종속기업의 경우 유럽 및 중국 등 해외에서 운송업을 영위하고 있기 때문에 글로벌 경기변동, 환율, 유가 등 대외적 변수에 따라 영업 및 재무 상태의 변동성이 클 수 있습니다. 한진부산컨테이너터미널(주)의 경우

2021년의 경우 매출액은 1,569억원, 당기순이익 194억원으로 전분기 대비 각각 13.28%, 226.67%이상 증가한 모습을 보였습니다. 2022년 1분기 역시 매출액 458억원, 당기순이익 110억원을 보이며 전년 동기 대비 각각 31.23%, 115.69% 증가한 모습을 보여주었습니다.

그러나 한진인천컨테이너터미널(주)의 경우 2017년부터 3개년 동안 당기순손실을 기록하였습니다. 2020년 흑자전환에 성공하여 지금까지 유지 중이지만, 여전히 높은 변동성을 보여주고 있습니다. 종속기업의 실적 부진은 당사의 수익성 및 재무 안정성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[바. 관계기업 및 공동기업투자 관련 위험]

당사는
2022년 1분기말 연결 기준 약 711억원의 관계기업투자주식을 보유하고 있으며 관계기업들의 실적이 악화될 경우
지분법 손익 및 지분법 자본변동으로 인하여 당사의 재무제표에 영향을 미칠 수 있으니
투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 아울러,
당사는
2022년 1분기말 연결 기준 공정가치측정된 약 685억원의 매도가능금융자산을보유하고 있으며 매도가능금융자산으로
분류되는 회
사들의 영업실적 또한 당사의 포괄손익에 영향
을 미칠 수 있으니 투자자들께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

[사. 특수관계자 거래 관련 위험]

당사가 영위하는 물류업의 특성상 복합운송 서비스를 제공하는 과정에서 특수관계자 간 매출·매입 및 보증의 제공·공급 받고 있으며, 계열사간 신용위험이 공유되는 가운데 예상하지 못한 대외변수로 관계사들의재무상태가 악화될 경우 당사의 재무적 가변성을 확대시키는 요인으로 작용
할 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
한편

당사는
2022년 1분기말 기준
서울복합물류프로젝트금융투자(주)

,
한진인천컨테이너터미널(주)
등에 1,762억 가량의 담보를 제공하고 있습니다.
투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[아. 지배구조 개편 관련 위험]

한진그룹은 2013년 08월 01일 지주회사 ㈜한진칼을 설립 후 지주회사 체제로 전환하였으며 이후 당사와 당사가 속한 한진그룹은 공정거래법에서 규정한 지주회사등의 행위제한 요건을 충족하기 위해 지분매각, 분할합병 등의 절차를 통해 동 법에서 규정하고 있는 지주회사등의 행위제한 요소를 모두 해소하였습니다.
한편, 공정거래위원회는 2020년 06월 11일에 '독점규제 및 공정거래에 관한 법률 전부개정법률(안) 입법예고'를 발표한 바 있으며, 이는 2021년 12월 30일자로 시행되었습니다. 주요 내용으로는 거래금액 기반 기업결합 신고기준 도입, 지주회사의 자회사 및 손자회사 지분율 상향, 벤처지주회사 요건 완화, 상호출자제한기업집단 소속회사의 기존 순환출자에 대한 의결권 제한, 상호출자제한 기업집단 지정기준 개선, 정보교환을 통한 부당한 공동행위 규율, 사익편취 규제대상 확대, 사인의 금지청구제 도입, 형벌규정 정비 등입니다. 당사가 속한 한진 그룹은 이러한 법률적 변화가 경영 활동에 미치는 영향과 실제로 시행될 경우 이를 준수하기 위한 계획을 다각적으로 검토하고 있습니다.
향후 독점규제 및 공정거래에 관한 법률이 개정되어 그룹의 경영활동과 관련한 변화가 발생할 경우, 이와 관련한 세부 내용과 당사의 대응 내역을 신속하게 공시할 예정입니다.

[자. 경영권 관련 위험]

당사가 속한 한진 그룹은 당사의 최대주주(증권신고서 제출 전일 보통주 기준 당사 지분 보유 비율 24.16%)이자 그룹 지주회사인(주)한진칼을 중심으로 그룹 경영과 관련한 지배구조가 확립되어 있습니다. 하지만, 이에 반발하여
2020년 1월 31일 케이씨지아이(그레이스홀딩스), 반도건설(대호개발, 한영개발, 반도개발), 조현아 전 부사장은(주)한진칼 지분에 대한 공동보유계약을 체결하였음을 공시하고, 3자 연합을 구성하여 적극적인 주주권을 행사하였습니다. 그러나, 2020년 (주)한진칼 주주총회에서 조원태 회장의 연임을 비롯 사측의 이사 선임안이 모두 가결되었고, 2021년 3월 개최된 주주총회에서 3자연합은 별도 주주제안을 제출하지 않고 안건별 기권 또는 찬성표를 행사하였으며, 2022년 3월 개최된 주주총회에서는 케이씨지아이가 주주제안을 제출하였으나, 상정 안건 모두 부결되었습니다. 한편, 2021년 4월 1일 3자 연합은 한진칼 주식 공동보유계약 종료로 상호간 특별관계가 해소되었다고 공시하였고 3자 연합은 실질적으로 해체된 상태입니다. 이후, 케이씨지아이(그레이스홀딩스)는 2022년 3월 보유 지분 17.43%에 대해 7.43% 대해 (주)호반건설과 주식매매계약을 체결하였음을 공시하였습니다. 향후 주요 주주들간에 지분 보유 경쟁이 다시 제기될 경우 그룹 전체적인 경영 계획과 지배구조의 변동성이 커질 수 있으니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[차. 한진그룹 재무구조개선 약정 체결 및 자구 계획 이행 관련 위험]

한진 그룹은 금융감독원이 선정하는 2021년도 주채무계열에 포함된 대기업그룹으로서
재무구조개선을 위해 2009년 5월 주채권은행인 한국산업은행과 재무구조 개선약정을 체결한 바 있습니다. 한진그룹은 재무구조개선약정 연장에 따라 2020년 12월 3일자로 자구계획을 수립하였으며,
이에 따라 지배기업은 유상증자, 노후항공기 및 부동산 매각 등을 통해 2021년 말 기준 계획(3조 7,343억원) 대비 1조 6,655억원을 초과 이행(5조 3,998억원) 하였습니다. 당사를 포함한 한진 그룹은 재무구조개선약정 및 자구계획을 충실하게 이행하기 위한 노력을 향후에도 지속할 예정으로, 투자자께서는 이 점 참고하시기 바랍니다.

[카. 특수관계인의 평판 관련 위험]

당사의 특수관계인인 이명희 전 일우재단 이사장은 특수상해와 업무 방해, 모욕 등의 혐의로 검찰에 불구속 기소되었으며, 2020년 11월 19일 항소심에서 징역 2년 집행유예 3년을 선고받았습니다.

2019년 2월 1일에는 해외 물품 구매 후 관세를 미납한 혐의로 조현아 전 부사장 등과 함께 관세법 위반으로 불구속 기소되어 항소심까
지 진행하였으나, 징역, 집행유예 및 사회봉사를 선고받기도 하였습니다.
당사는 특수관계인의 개인적 평판이 회사에 부정적 영향을 미치는 것을 방지하기 위하여 조현아 전 부사장을 칼호텔네트워크 사장직 등 모든 직책에서 즉시 사퇴하도록 조치하였습니다. 또한 당사의 최대주주인 한진칼은 이사회 중심의 경영을 강화하고, 이사회 내 거버넌스위원회 및 보상위원회를 설치하여 주주권익 보호 체계 강화와 경영진 평가보상의 투명성을 확보하고자 노력하고 있습니다. 당사 또한 ESG위원회 및 보상위원회를 통해 감시, 감독하는 제도적 장치를 강화하는 등 내부통제시스템을 구축하고 있습니다.
이명희 전 이사장과 조현아 전 부사장은 당사의 영업활동과 직접적 연관은 없으나, 당사의 기업 이미지 및 영업활동에 부정적인 영향이 있을 수 있으니 투자자께서는 이 점에 유의하여 주시기 바랍니다.

[타. 소송 및 제재 관련 위험]

증권신고서 작성 전일자(2022.05.25) 기준 당사 및 종속회사가 피고로 계류중인 손해배상청구 등의 소송은 11건으로 소송가액은 약 4,216백만원이며,
현재로서는 동 소송사건의 확정결과를 합리적으로 예측할 수 없으나, 향후 판결 결과에 따
라 당사 손익에 영향을 미칠 수 있습니다.
또
한 당사는 물류사업을 영위하는 과정에서 입찰 참여와 관련한 제재를 받고 있습니다. 이에 따른 과징금 및 입찰 참여 제한은 당사의 향후 영업활동에 제약으로 작용할 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[파. 신용등급 하향 및 자금조달 여건 악화 관련 위험]

2016년 3월 한국기업평가는 당사의 신용등급을 BBB+(부정적)으로 하향했고,
나이스신용평가와 한국신용평가 역시 2016년 10월 24일과 2016년 10월 25일 당사의 신용등급을 각각 A-(Negative), A-(부정적)에서 BBB+(stable)과 BBB+(부정적)으로 하향조정 하였으며 나이스신용평가는 2017년 3월 3일 당사의 신용등급 전망을 BBB+(Stable)에서 BBB+(Negative)로 하향 조정하였습니다. 그러나, 한국신용평가와 한국기업평가는 각각
2017년 12월 18일 및 2018년 01월 25일 계열사간 위험 축소, 개선된 수익창출력 및 재무안정성을 감안하여 당사의 신용등급 전망을 BBB+(부정적)에서 BBB+(안정적)으로 상향조정하였습니다. 2018년 6월 29일에는 나이스신용평가는 당사의 영업수익성이 회복 추세에 있다는점, 단기적으로 자금부담이 완화된 점을 들어 당사의 신용등급 전망을 BBB+(Negative)에서 BBB+(Stable)로 상향조정 하였습니다. 해당 등급은 2020년 6월 22일 한국신용평가, 2020년 6월 23일 나이스신용평가 및 한국기업평가가 당사의 신용등급을 전 평가와 동일하게 유지하기로 결정하며 변동없이 유지되었습니다.
한편, 2020년 초에 글로벌 확산세를 보인 코로나19 사태이후 A+ 신용등급 이하의 비우량 회사채에 대한 투자심리 위축으로 제92회 무보증사채의 수요예측 결과 발행예정금액 전액 미달
하는 결과가 발생하였습니다. 이러한 수요예측 미매각 사태를 겪을 것을 대비하여 당사는 코로나19 관련 '금융시장 안정화 방안' 정책 중 하나인 KDB산업은행의 회사채 지원 프로그램을 통해 KDB산업은행의 지원을 받아 당사 제92회 무보증사채 발행에 KDB산업은행이 공동대표주관회사로 참여한 바 있습니다.

금번 발행되는 당사의 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채와 관련하여 한국기업평가(주) 및 나이스신용평가(주)에서 평정한 회사채 신용등급은 각각 BBB+(안정적), BBB+(안정적)입니다.
향후, 신용등급의 하락은 자금조달비용 증가 및 자금조달 여건악화에 따른 유동성위험과 밀접한 연관을 가지므로,
투자자들께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

기타 투자위험

[가. 환금성 위험]

본 사채의 상장예정일은 2022년 06월 09일입니다. 본 사채는 한국거래소의 채무증권의 신규상장심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단하고 있으며, 환금성 위험은 미약한 것으로 판단하고 있습니다.
하지만 급격한 채권시장의 변동에 의해 영향을 받을 가능성이 있으며, 상장 이후 채권에 대한 매도량과 매수량 사이에 불균형이 발생할 경우 환금성에 제약이 있을 수 있으므로 투자자들께서는 이 점을 유의하시기 바랍니다.

[나. 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험]

본 사채는 예금자보호법의 적용대상이 아니며, 금융기관 등이 보증한 것이 아니므로 원리금 상환 책임은 당사에게 있습니다. 따라서, 투자자들께서는 이러한 점을 고려하시어 투자에 유의하시기 바랍니다.

[다. 신용등급과 관련된 사항]

금번 발행되는 당사의 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채와 관련하여 한국기업평가(주) 및 나이스신용평가(주)에서 평정한 회사채 신용등급은 각각 BBB+(안정적), BBB+(안정적)입니다
.
이 신용등급이 원리금 상환을 보장하는 것은 아니며, 투자자께서는 상기 검토결과는 물론, 동 증권신고서 및 투자설명서에 기재된 당사의 회사전반에 걸친 현황 및 재무상의 위험과 산업 및 영업상의 위험요소를 참고하여 투자의사 결정을 하시기 바랍니다.

[라. 사채권의 전자등록에 관한 사항]

본 사채는 『주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률』에 따라 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로 실물 채권을 발행 또는 등록필증을 교부하지 아니합니다.

[마. 발행일정 변동 관련 위험]

본 증권신고서상의
공모일정은 확정된 것이 아니며 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생시 변경될 수 있습니다. 또한 본 신고서 제출 이후 관계기관과 협의하여 신고서의 내용이 수정될 수 있습니다.

[바. 효력발생의 의미]

증권신고서는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제120조 제1항 규정에 의해 효력이 발생하며, 제120조 제3항에 규정된 바와 같이 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.

[사. 기타 참고사항]

당사는 상기에
기술된 투자위험요소 외에도 전반적으로 불안정한 경제 상황 등에 의하여 직접적 또는 간접적으로 영향을 받을 수 있습니다.
당사의 재무제표는 당사의 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 경제상황에 대한 경영자의 현재까지의 평가를 반영하고 있으나 그 실제 결과는 현재 시점에서의 평가와는 상당히 다를 수 있는 만큼, 투자자께서는 이 점 유의하여 투자에 임하시기 바랍니다.

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

회차 :
99-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
48,000,000,000
모집(매출)총액
48,000,000,000

발행가액
48,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2024년 06월 07일

원리금
지급대행기관
우리은행 소공동지점
(사채)관리회사
(주)BNK투자증권

신용등급
(신용평가기관)
BBB+(안정적) / BBB+(안정적)
한국기업평가(주) / 나이스신용평가(주)
비고
-

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
한국투자증권
-
1,400,000
14,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
유진증권
-
1,400,000
14,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
NH투자증권
-
600,000
6,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
케이비증권
-
700,000
7,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

인수
한양증권
-
700,000
7,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2022년 06월 09일
2022년 06월 09일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
48,000,000,000

발행제비용
197,291,600

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 12일 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)와 대표주관계약을 체결함.

▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.

▶ 본 사채의 상장신청예정일은
2022년 06월 03일이며,
상장예정일은 2022년 06월 09일임.

주) 본 사채의 이자율 및 발행수익률은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 -0.10%p.를 가산한 이자율로 합니다.

회차 :
99-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
40,000,000,000
모집(매출)총액
40,000,000,000

발행가액
40,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2025년 06월 09일

원리금
지급대행기관
우리은행 소공동지점
(사채)관리회사
(주)BNK투자증권

신용등급
(신용평가기관)
BBB+(안정적) / BBB+(안정적)
한국기업평가(주) / 나이스신용평가(주)
비고
-

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
미래에셋증권
-
900,000
9,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
키움증권
-
900,000
9,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
NH투자증권
-
700,000
7,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
케이비증권
-
600,000
6,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

대표
신한금융투자
-
900,000
9,000,000,000
인수수수료 0.20%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2022년 06월 09일
2022년 06월 09일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
17,500,000,000

시설자금
22,500,000,000

발행제비용
185,520,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 12일 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)와 대표주관계약을 체결함.

▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.

▶ 본 사채의 상장신청예정일은

2022년 06월 03일이며,
상장예정일은 2022년 06월 09일임.

주) 본 사채의 이자율 및 발행수익률은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 +0.04%p.를 가산한 이자율로 합니다.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요

[회 차 :
99-1]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
48,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익률(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 권면(전자등록)금액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액

48,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채의 경우 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에따른 전자등록으로 발행하므로 실물채권을 발행하지 않는다.

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급
방법
및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하고, 매 3개월마다 연이율의 1/4씩 분할 후급하며, 아래의 이자지급기일에 지급한다. 다만, 이자지급기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 이자지급기일로 하되, 원이자지급기일 이후의 이자는 해당 이자지급시의 이자를 산정함에 있어서 계산하지 아니한다. 또한, 마지막 이자지급의 계산은 발행가액에 사채의 이율을 곱한 액수에 직전 이자지급기일부터 마지막 이자지급기일 전일까지 실제 일수를 곱한 후, 이를 365로 나눈 금액으로 하되 소수 첫째자리 이하의 금액은 절사한다.

이자지급 기한
2022년 09월 09일, 2022년 12월 09일, 2023년 03월 09일, 2023년 06월 09일,
2023년 09월 09일, 2023년 12월 09일, 2024년 03월 09일, 2024년 06월 07일.

신용평가 등급
평가회사명
한국기업평가(주) / 나이스신용평가(주)

평가일자
2022년 05월 25일 / 2022년 05월 25일

평가결과등급
BBB+ (안정적) / BBB+ (안정적)

주관회사의
분석
주관회사명

유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주), 신한금융투자(주)

분석일자
2022년 05월 25일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
"본 사채"의 원금은 2024년 06월 07일에 일시 상환한다.(원금상환기일) 단, 원금상환기일이 은행휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
(원금상환의무와 이자지급의무를 이행하지 아니한 때에는 동 원리금에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체 대출 최고 이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.)

상 환 기 한
2024년 06월 07일

청 약 기 일
2022년 06월 09일

납 입 기 일
2022년 06월 09일

전 자 등 록 기 관
한국예탁결제원

사채관리회사
(주)BNK투자증권

원리금
지급대행기관
회 사 명
우리은행 소공동지점

회사고유번호
00254045

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 12일 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)와 대표주관계약을 체결함.

▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.

▶ 본 사채의 상장신청예정일은
2022년 06월 03일이며,
상
장예정일은 2022년 06월 09일임.

주) 본 사채의 이자율 및 발행수익률은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 -0.10%p.를 가산한 이자율로 합니다.

[회 차 :
99-2]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
40,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익률(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 권면(전자등록)금액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액
40,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채의 경우 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에따른 전자등록으로 발행하므로 실물채권을 발행하지 않는다.

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급
방법
및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하고, 매 3개월마다 연이율의 1/4씩 분할 후급하며, 아래의 이자지급기일에 지급한다. 다만, 이자지급기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 이자지급기일로 하되, 원이자지급기일 이후의 이자는 해당 이자지급시의 이자를 산정함에 있어서 계산하지 아니한다.

이자지급 기한
2022년 09월 09일, 2022년 12월 09일, 2023년 03월 09일, 2023년 06월 09일,
2023년 09월 09일, 2023년 12월 09일, 2024년 03월 09일, 2024년 06월 09일,
2024년 09월 09일, 2024년 12월 09일, 2025년 03월 09일, 2025년 06월 09일.

신용평가 등급
평가회사명
한국기업평가(주) / 나이스신용평가(주)

평가일자
2022년 05월 25일 / 2022년 05월 25일

평가결과등급
BBB+ (안정적) / BBB+ (안정적)

주관회사의
분석
주관회사명

유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주), 신한금융투자(주)

분석일자
2022년 05월 25일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
"본 사채"의 원금은 2025년 06월 09일에 일시 상환한다.(원금상환기일) 단, 원금상환기일이 은행휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
(원금상환의무와 이자지급의무를 이행하지 아니한 때에는 동 원리금에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체 대출 최고 이율이 "본 사채"의 이율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이율을 적용한다.)

상 환 기 한
2025년 06월 09일

청 약 기 일
2022년 06월 09일

납 입 기 일
2022년 06월 09일

전 자 등 록 기 관
한국예탁결제원

사채관리회사
(주)BNK투자증권

원리금
지급대행기관
회 사 명
우리은행 소공동지점

회사고유번호
00254045

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 12일 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)와 대표주관계약을 체결함.

▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.

▶ 본 사채의 상장신청예정일은

2022년 06월 03일이며,
상장예정일은 2022년 06월 09일임.

주) 본 사채의 이자율 및 발행수익률은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 +0.04%p.를 가산한 이자율로 합니다.

2. 공모방법

해당사항 없습니다.

3. 공모가격 결정방법

가. 공모가격 결정방법 및 절차

구 분
주요내용

공모가격 최종결정
- 발행회사 : 대표이사, CFO, 자금팀장 등
- 공동대표주관회사 : 각 사 IB본부장, 담당 임원, 팀장 등

공모가격 결정 협의절차
수요예측 결과와 금융 및 채권시장의 동향과 전망 등을 감안하여 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 협의하여 발행수익률을 결정할 예정입니다.

수요예측결과 반영여부
수요예측 참여물량 중 "유효수요(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)"를 집계하고, 해당 결과를 바탕으로 시장상황 등을 종합적으로 고려하여 발행회사와 "공동대표주관회사"가 협의를 통해 발행수익률을 결정합니다.

수요예측 재실시여부
수요예측 실시 이후 제출된 증권신고서에 대한 금융감독원의 정정요구 명령 등으로 인하여 발행일정 변경이 발생하더라도 "공동대표주관회사"는 "발행회사"와의 협의를 통하여 별도의 수요예측을 재실시하지 않고 최초의 수요예측 결과를 따릅니다.

나. 대표주관회사의 수요예측기준 절차 및 배정방법

구 분
주요내용

공모희망금리 산정방법

공동대표주관회사인 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)는 (주)한진의 제99회 무보증사채의 발행에 있어 민간채권평가사 평가금리 및 스프레드 동향, 최근 동일 등급 회사채 발행 사례, 동일 등급 회사채의 개별민평금리 현황, 채권시장 동향 및 전망 등을 고려하여 공모희망금리를 아래와 같이 결정하였습니다.

[제99-1회]
수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제
공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에
-0.30%p.~ +0.30%p.
를 가산한 이자율로 합니다.

[제99-2회]
수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에
-0.30%p.~ +0.10%p.
를 가산한 이자율로 합니다.

공모희망금리 산정에 대한 구체적인 근거는 아래 (주1)을 참고하여 주시기 바랍니다. 당사와 공동대표주관회사가 제시하는 공모희망금리는 금리를 확정 또는 보장하는 것이 아니기 때문에 단순 참고 사항으로 활용해야 하며, 상기 공모희망금리는수요예측에 따른 "유효수요"와 차이가 있음을 주지하시기 바랍니다.

수요예측 참가신청 관련사항
수요예측은 금융투자협회의 "무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 진행하며, 수요예측은 "한국금융투자협회"의 "K-Bond" 프로그램 및 FAX 접수방법을 이용합니다. 단, 불가피한 상황이 발생할 경우 "공동대표주관회사"가 수요예측 방법을 결정합니다.

수요예측기간은 2022년 05월 30일 09시부터 16시 30분까지로 하며, 수요예측 신청시 신청수량의 범위, 수량 및 가격단위는 아래와 같습니다.

- 최저 신청수량: 10억원
- 최고 신청수량: 본 사채 회차별 합계기준의 최대 발행가능금액
- 수량단위: 10억원
- 가격단위: 0.01%p

배정대상 및 기준

본 사채의 배정은 「무보증사채 수요예측 모범규준」 - 「I. 수요예측 업무절차 - 5. 배정에 관한 사항」 및 공동대표주관회사의 내부지침에 따라 결정합니다.

※ 「무보증사채 수요예측 모범규준」-「I. 수요예측 업무절차 - 5. 배정에 관한 사항」

가. 배정기준 운영

- 공동대표주관회사는 무보증사채의 배정에 관한 합리적인 기준을 마련하여 운영합니다.

나. 배정시 준수 사항

- 공동대표주관회사는 수요예측 종료 후 수요예측 참여자별로 청약예정 물량을 배정할 때에 다음 각 사항을 준수합니다.

① 과도하게 낮은 금리에 참여한 자를 부당하게 우대하여 배정하지 아니할 것

② 금리를 제시하지 않은 수요예측 참여자는 낮은 가중치를 부여하여 배정할 것

다. 배정시 가중치 적용

- 공동대표주관회사는 다음 각 사항을 고려하여 수요예측 참여자별로 배정의 가중치를 달리 적용할 수 있습니다.

① 참여시간ㆍ참여금액 등 정량적 기준

② 수요예측 참여자의 성향ㆍ과거 참여이력 및 행태ㆍ가격평가능력 등 해당 참여자와 관련한 정성적 요소

라. 납입예정 물량 배정 원칙

- 공동대표주관회사는 무보증사채의 청약이 종료된 이후 청약자별로 납입예정 물량을 배정할 때에 수요예측에 참여한 자를 그렇지 않은 자보다 우대하여 배정합니다.

「무보증사채 수요예측 모범규준」- 「I. 수요예측 업무절차 - 5. 배정에 관한 사항 - 라. 납입예정 물량 배정 원칙」에 따라 공동대표주관회사는 공모채권을 배정함에 있어 수요예측에 참여한 전문투자자 및 기관투자자(이하 "수요예측 참여자"라 한다.)에 대하여 수요예측에 참여하지 않은 투자자 대비 우대하여 배정합니다.

본 사채의 배정에 관한 세부사항은 본 증권신고서 "제1부 모집 또는 매출에 관한 사항" - "Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항" - "4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항" - "라. 청약 및 배정"을 참고하시기 바랍니다.

금리미제시분 및 공모희망금리
범위 밖 신청분의 처리방안
"무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 낮은 가중치를 부여하여 배정하거나 수요예측 결과에 따라 "유효 수요(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)"의 범주에 포함되지 않아 배정되지 않을 수 있습니다.

유효수요 판단 기준
"유효수요"(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)는 금융투자협회의 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 "공동대표주관회사 내부지침"과 수요예측 결과에 근거하여 결정됩니다. 이러한 "유효수요" 결정 이후 최종 발행금리 결정 시 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 협의를 통해 최종 결정할 예정입니다.

"공동대표주관회사"가 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」 I. 수요예측 업무절차 - 5. 배정에 관한 사항 및 합리적인 내부기준에 따라 산정한 "유효수요"의 범위, 판단기준, 산정 근거 및 결과와 확정 금액 및 확정 이자율은 2022년 06월 02일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

비고
상기와 같이 산정된 공모희망금리는 시장 및 기업의 상황에 따라 변동될 수 있으며, 단순 참고 사항으로 활용하시기 바랍니다. 또한, 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 "유효수요"와 차이가 있음을 주지하시기 바랍니다.

(주1) 공모희망금리 산정근거

금번 (주)한진 제99회 무보증 공모사채(이하 "본 사채")의 경우 공모희망금리는 발행회사와 공동대표주관회사간 협의를 통해 아래와 같은 사항을 종합적으로 검토하여 본 사채의 공모희망금리를 결정하였습니다.

구분
검토사항

1
민간채권평가회사 평가금리 및 스프레드 동향

2
최근 6개월간 동일 등급(BBB+) 회사채 발행 사례 검토

3
민간채권평가회사 4사의 BBB+ 등급 회사채의 개별민평금리 현황

4
채권시장 동향 및 전망

1. 민간채권평가회사 평가금리 및 스프레드 동향

① 최초 증권신고서 제출 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 및 3년 만기 회사채 수익률의 산술평균(이하 "개별민평 2년 및 개별민평 3년")

[
기준일: 2022년 05월 25일]

(단위: %)

항목
한국자산평가(주)
키스자산평가(주)
나이스피앤아이(주)
(주)에프앤자산평가
산술평균

(주)한진 개별민평 2년
4.495
4.430
4.497
4.504
4.481

(주)한진 개별민평 3년
5.164
5.137
5.137
5.119
5.139

출처: 본드웹

② 최초 증권신고서 제출 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 BBB+등급 2년 및 3년 만기 회사채 수익률의 산술평균(이하 "등급민평 2년 및 등급민평 3년") 

[
기준일: 2022년 05월 25일]

(단위: %)

항목
한국자산평가(주)
키스자산평가(주)
나이스피앤아이(주)
(주)에프앤자산평가
산술평균

BBB+ 등급민평 2년
6.395
6.470
6.407
6.434
6.426

BBB+ 등급민평 3년
7.114
7.187
7.167
7.149
7.154

출처: 본드웹

③ 위 ① 및 ② 산술평균 금리와 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 제공하는 증권신고서 제출 1영업일 전 2년 및 3년 만기 국고채권 수익률의 산술평균(이하 "국고 2년 및 국고 3년")간의 스프레드

[
기준일: 2022년 05월 25일]

(단위: %, %p)

만기
국고채권
한진(주) 개별민평금리의
국고 대비 스프레드
BBB+ 등급민평금리의
국고 대비 스프레드

2년
2.699
1.782
3.727

3년
2.945
2.194
4.209

출처 : 본드웹

④
최근 3개월간(2022.02.25 ~ 2022.05.25) 개별민평 2년 및 BBB+등급민평 2년의 국고 2년 대비 스프레드 추이

[기준일: 2022년 05월 25일]

(단위: %, %p)

일자
국고 2년
개별민평 2년
BBB+
등급민평 2년
국고 2년 대비
개별민평 2년
스프레드
국고 2년 대비
BBB+ 등급민평
2년
스프레드

2022-05-25
2.699
4.481
6.426
1.782
3.727

2022-05-24
2.71
4.491
6.436
1.781
3.726

2022-05-23
2.751
4.527
6.472
1.776
3.721

2022-05-20
2.73
4.519
6.464
1.789
3.734

2022-05-19
2.765
4.54
6.485
1.775
3.720

2022-05-18
2.78
4.557
6.497
1.777
3.717

2022-05-17
2.781
4.545
6.485
1.764
3.704

2022-05-16
2.805
4.557
6.497
1.752
3.692

2022-05-13
2.697
4.439
6.379
1.742
3.682

2022-05-12
2.7
4.411
6.356
1.711
3.656

2022-05-11
2.726
4.42
6.365
1.694
3.639

2022-05-10
2.84
4.515
6.46
1.675
3.620

2022-05-09
2.855
4.536
6.481
1.681
3.626

2022-05-06
2.926
4.581
6.526
1.655
3.600

2022-05-04
2.96
4.61
6.555
1.650
3.595

2022-05-03
2.91
4.556
6.501
1.646
3.591

2022-05-02
2.87
4.512
6.457
1.642
3.587

2022-04-29
2.755
4.395
6.34
1.640
3.585

2022-04-28
2.737
4.351
6.296
1.614
3.559

2022-04-27
2.69
4.299
6.244
1.609
3.554

2022-04-26
2.62
4.232
6.177
1.612
3.557

2022-04-25
2.645
4.241
6.191
1.596
3.546

2022-04-22
2.733
4.332
6.282
1.599
3.549

2022-04-21
2.72
4.32
6.27
1.600
3.550

2022-04-20
2.733
4.319
6.269
1.586
3.536

2022-04-19
2.755
4.332
6.282
1.577
3.527

2022-04-18
2.805
4.376
6.326
1.571
3.521

2022-04-15
2.77
4.333
6.283
1.563
3.513

2022-04-14
2.726
4.282
6.232
1.556
3.506

2022-04-13
2.87
4.431
6.381
1.561
3.511

2022-04-12
2.95
4.509
6.459
1.559
3.509

2022-04-11
3.03
4.577
6.527
1.547
3.497

2022-04-08
2.8
4.352
6.302
1.552
3.502

2022-04-07
2.695
4.232
6.182
1.537
3.487

2022-04-06
2.701
4.248
6.198
1.547
3.497

2022-04-05
2.63
4.151
6.101
1.521
3.471

2022-04-04
2.535
4.043
5.993
1.508
3.458

2022-04-01
2.48
3.999
5.949
1.519
3.469

2022-03-31
2.351
3.907
5.857
1.556
3.506

2022-03-30
2.325
3.906
5.856
1.581
3.531

2022-03-29
2.38
3.964
5.914
1.584
3.534

2022-03-28
2.452
4.009
5.959
1.557
3.507

2022-03-25
2.217
3.763
5.713
1.546
3.496

2022-03-24
2.185
3.721
5.671
1.536
3.486

2022-03-23
2.157
3.7
5.65
1.543
3.493

2022-03-22
2.152
3.691
5.641
1.539
3.489

2022-03-21
2.06
3.59
5.54
1.530
3.480

2022-03-18
2.033
3.551
5.501
1.518
3.468

2022-03-17
2.007
3.53
5.48
1.523
3.473

2022-03-16
2.035
3.551
5.501
1.516
3.466

2022-03-15
2.054
3.57
5.52
1.516
3.466

2022-03-14
2.048
3.574
5.524
1.526
3.476

2022-03-11
2.041
3.576
5.526
1.535
3.485

2022-03-10
2.081
3.612
5.562
1.531
3.481

2022-03-08
1.996
3.627
5.577
1.631
3.581

2022-03-07
2.01
3.627
5.577
1.617
3.567

2022-03-04
1.94
3.545
5.495
1.605
3.555

2022-03-03
1.95
3.554
5.504
1.604
3.554

2022-03-02
1.927
3.517
5.467
1.590
3.540

2022-02-28
1.99
3.568
5.518
1.578
3.528

2022-02-25
2.005
3.561
5.511
1.556
3.506

출처: 본드웹
주1) 국고 2년 대비 개별민평 2년 스프레드 = 개별민평 2년 - 국고 2년
주2) 국고 2년 대비 BBB+등급민평 2년 스프레드 = BBB+등급민평 2년 - 국고 2년

[최근 3개월 간 2년 만기 국고 대비 동일 만기 개별민평 스프레드]

(단위 : bp, %)

2년 국고 개별민평추이.jpg
2년 국고-개별민평추이

출처 : 본드웹

[최근 3개월 간 2년 만기 국고 대비 동일 만기 등급민평 스프레드]

(단위 : bp, %)

2년 국고 등급민평추이.jpg
2년 국고-등급민평추이

출처 : 본드웹

최근 3개월간 2년 만기 한진 개별민평금리 추이를 살펴보면, 4월 초까지 서서히 상승하다가, 그 이후로는 안정화 되는 추세를 보이며 4.3%에서 4.6% 사이를 유지 중입니다.

동기간 2년 만기 BBB+ 등급민평금리 역시 4월 초까지 서서히 상승하다가, 그 이후로는 안정화 되는 추세를 보이며 6.2%에서 6.5% 사이를 유지 중입니다.

2년 만기 국고금리 대비 개별민평 스프레드는 4월 초까지 등락을 반복하며 1.508%p. 수준까지 감소하였으나, 이후 확대되는 모습을 보이며
1.782%p.
까지 확대되었습니다. 2년 만기 국고금리 대비 등급민평 스프레드 역시 같은 모습을 보이며 4월 초 3.458%p. 수준까지 감소하였으나, 다시 확대되는 모습을 보이며
3.727%p.
까지 확대되었습니다

⑤ 최근 3개월간(2022.02.25 ~ 2022.05.25) 개별민평 3년 및 BBB+등급민평 3년의 국고 3년 대비 스프레드 추이

[기준일: 2022년 05월 25일]

(단위: %, %p)

일자
국고 3년
개별민평 3년
BBB+
등급민평 3년
국고 3년 대비
개별민평 3년
스프레드
국고 3년 대비
BBB+ 등급민평
3년
스프레드

2022-05-25
2.945
5.139
7.154
2.194
4.209

2022-05-24
2.96
5.149
7.164
2.189
4.204

2022-05-23
3.025
5.211
7.226
2.186
4.201

2022-05-20
3.005
5.195
7.21
2.190
4.205

2022-05-19
3.047
5.231
7.248
2.184
4.201

2022-05-18
3.051
5.234
7.252
2.183
4.201

2022-05-17
3.025
5.207
7.225
2.182
4.200

2022-05-16
3.035
5.211
7.229
2.176
4.194

2022-05-13
2.922
5.099
7.116
2.177
4.194

2022-05-12
2.905
5.079
7.096
2.174
4.191

2022-05-11
2.917
5.082
7.1
2.165
4.183

2022-05-10
3.055
5.207
7.225
2.152
4.170

2022-05-09
3.072
5.223
7.241
2.151
4.169

2022-05-06
3.145
5.291
7.309
2.146
4.164

2022-05-04
3.175
5.32
7.337
2.145
4.162

2022-05-03
3.142
5.287
7.304
2.145
4.162

2022-05-02
3.1
5.245
7.262
2.145
4.162

2022-04-29
2.96
5.106
7.124
2.146
4.164

2022-04-28
2.92
5.063
7.081
2.143
4.161

2022-04-27
2.9
5.036
7.053
2.136
4.153

2022-04-26
2.827
4.962
6.979
2.135
4.152

2022-04-25
2.857
4.986
7.003
2.129
4.146

2022-04-22
2.96
5.08
7.098
2.120
4.138

2022-04-21
2.945
5.065
7.083
2.120
4.138

2022-04-20
2.95
5.062
7.084
2.112
4.134

2022-04-19
2.955
5.063
7.085
2.108
4.130

2022-04-18
3
5.105
7.127
2.105
4.127

2022-04-15
2.952
5.057
7.079
2.105
4.127

2022-04-14
2.882
4.984
7.006
2.102
4.124

2022-04-13
3.01
5.093
7.116
2.083
4.106

2022-04-12
3.1
5.17
7.192
2.070
4.092

2022-04-11
3.219
5.271
7.293
2.052
4.074

2022-04-08
3
5.052
7.074
2.052
4.074

2022-04-07
2.89
4.949
6.972
2.059
4.082

2022-04-06
2.92
4.979
7.002
2.059
4.082

2022-04-05
2.89
4.949
6.972
2.059
4.082

2022-04-04
2.815
4.882
6.905
2.067
4.090

2022-04-01
2.782
4.854
6.877
2.072
4.095

2022-03-31
2.662
4.746
6.769
2.084
4.107

2022-03-30
2.62
4.703
6.726
2.083
4.106

2022-03-29
2.692
4.773
6.796
2.081
4.104

2022-03-28
2.777
4.854
6.877
2.077
4.100

2022-03-25
2.515
4.596
6.618
2.081
4.103

2022-03-24
2.462
4.545
6.567
2.083
4.105

2022-03-23
2.415
4.5
6.523
2.085
4.108

2022-03-22
2.395
4.475
6.498
2.080
4.103

2022-03-21
2.27
4.353
6.375
2.083
4.105

2022-03-18
2.227
4.31
6.332
2.083
4.105

2022-03-17
2.217
4.298
6.321
2.081
4.104

2022-03-16
2.265
4.345
6.367
2.080
4.102

2022-03-15
2.282
4.359
6.381
2.077
4.099

2022-03-14
2.28
4.357
6.38
2.077
4.100

2022-03-11
2.247
4.322
6.345
2.075
4.098

2022-03-10
2.27
4.341
6.363
2.071
4.093

2022-03-08
2.28
4.346
6.368
2.066
4.088

2022-03-07
2.28
4.335
6.363
2.055
4.083

2022-03-04
2.2
4.255
6.283
2.055
4.083

2022-03-03
2.212
4.266
6.293
2.054
4.081

2022-03-02
2.18
4.224
6.251
2.044
4.071

2022-02-28
2.245
4.285
6.312
2.040
4.067

2022-02-25
2.242
4.279
6.306
2.037
4.064

출처: 본드웹
주1) 국고 3년 대비 개별민평 3년 스프레드 = 개별민평 3년 - 국고 3년
주2) 국고 3년 대비 BBB+등급민평 3년 스프레드 = BBB+등급민평 3년 - 국고 3년

[최근 3개월 간 3년 만기 국고 대비 동일 만기 개별민평 스프레드]

(단위 : bp, %)

3년 국고 개별민평추이.jpg
3년 국고-개별민평추이

출처 : 본드웹

[최근 3개월 간 3년 만기 국고 대비 동일 만기 등급민평 스프레드]

(단위 : bp, %)

3년 국고 등급민평추이.jpg
3년 국고-등급민평추이

출처 : 본드웹

최근 3개월간 3년 만기 한진 개별민평금리 추이를 살펴보면, 2년물과 마찬가지로 4월 초까지 서서히 상승하다가, 이후 안정화 되는 추세를 보이며 5.0%에서 5.3% 사이를 유지 중입니다.

동기간 3년 만기 BBB+ 등급민평금리 역시 4월 초까지 서서히 상승하다가, 7.1%에서 7.3 사이를 유지 중에 있습니다.

3년 만기 국고금리 대비 개별민평 스프레드와 3년 만기 국고금리 대비 등급민평 스프레드 모두 3월 중순까지 상승추세를 보이다가 4월 초까지 하락 후, 다시 급등하며 지속적인 상승세를 보여 현재 각각 2.194%p., 4.209%p.를 기록하였습니다.

2. 최근 6개월간(2022.11.25 ~ 2022.05.25) 동일 등급(BBB+) 회사채 발행 사례 검토

[BBB+ 등급 무보증 공모회사채 발행내역]

(단위 : 억원, %p)

만기
구분
발행일
수요예측
만기
공모금액
발행금액
수요예측 기준
밴드하단
밴드상단
총 참여금액
발행확정

2년
대한항공99-1
2022-05-02
2022-04-25
2년
1,000억원
1,400억원
개별민평
-20bp
+20bp
3,220억원
-43bp

한라 131-1
2022-02-23
2022-02-16
2년
600억원
710억원
개별민평
-30bp
+20bp
710억원
+20bp

대한항공98-2
2022-01-26
2022-01-18
2년
1,000억원
1,280억원
개별민평
-30bp
+10bp
1,330억원
-19bp

한진96-1
2022-01-21
2022-01-12
2년
300억원
340억원
개별민평
-30bp
+10bp
810억원
-30bp

현대로템42-1
2022-01-19
2022-01-11
2년
800억원
950억원
개별민평
-30bp
+10bp
1,540억원
par

3년
대한항공99-2
2022-05-02
2022-04-25
3년
1,000억원
1,600억원
개별민평
-20bp
+20bp
1,960억원
-30bp

한라 131-2
2022-02-23
2022-02-16
3년
100억원
120억원
개별민평
-30bp
+20bp
120억원
-1bp

대한항공98-3
2022-01-26
2022-01-18
3년
700억원
1,360억원
개별민평
-30bp
par
1,590억원
-47bp

한진96-2
2022-01-21
2022-01-12
3년
400억원
560억원
개별민평
-30bp
+10bp
570억원
-10bp

현대로템42-2
2022-01-19
2022-01-11
3년
200억원
700억원
개별민평
-30bp
+10bp
940억원
-31bp

(자료: 금융감독원 전자공시시스템)
주1) 발행금액은 수요예측 결과를 반영한 최종 발행물량임
주2) 복수 신용평가회사로부터 부여받은 등급이 서로 다를 경우 낮은 신용등급을 기준으로 함

최근 6개월간 발행된 BBB+ 등급 2년물 회사채 5건은 모두 개별민평을 기준금리로 사용하였습니다. 스프레드는 다양하게 결정되었으나 언도로 발행되는 경우가 많았고, 모두 최초 모집금액을 초과하여 발행하였습니다. 최근 6개월간 발행된 BBB+ 등급 3년물 회사채 5건 역시 모두 개별민평을 기준금리로 사용하였습니다. 스프레드는 모두 기준금리 대비 언더로 발행되었으며 모두 최초 모집금액을 초과하여 발행하였습니다.

3. 민간채권평가회사 4사의 BBB+ 등급 회사채의 개별민평금리 현황

[기준일: 2022년 05월 25일]
(단위: %, %p)

BBB+등급
2년 만기
3년 만기

개별민평금리
등급민평금리
대비 스프레드 (주2)
개별민평금리
등급민평금리
대비 스프레드 (주2)

한진
4.481
1.945
5.139
2.015

대한항공
4.56
1.866
4.966
2.188

에코프로비엠
4.8
1.626
5.538
1.616

제이알글로벌리츠
5.417
1.009
6.177
0.977

한라
5.169
1.257
5.696
1.458

한솔테크닉스
5.21
1.216
5.958
1.196

한양
5.207
1.219
5.935
1.219

현대삼호중공업
4.721
1.705
5.242
1.912

AJ네트웍스
6.524
-0.098
7.249
-0.095

출처: 본드웹
주1) 제이알글로벌리츠는 민간채권평가회사 1개사 수치, 에코프로비엠, 한솔테크닉스, 현대삼호중공업은 민간채권평가회사 2개사 수치임
주2) BBB+등급민평 - 개별민평

상기 표와 같이 BBB+ 등급 회사채 개별민평금리는 각 회사별로 편차가 크게 나타나고 있음을 확인할 수 있습니다. 이는 개별기업의 특성(우량 그룹 계열회사 여부, 소속산업의 업황, 개별회사의 재무현황, 시장지위, 영업실적 등)이 동일 신용등급 내 개별회
사의 금리에 미치는 영향이 크다는 것을 보여주고 있습니다
.
2년 만기 BBB+ 등급민평금리 대비 개별민평금리의 스프레드는 최소 -0.098%p에서 최대 1.945%p까지 형성되어 있으며 3년 만기 BBB+ 등급 민평금리 대비 개별민평금리의 스프레드는 최소 -0.095%p에서 최대 2.188%p까지 형성되어있습니다.

따
라서, BBB+ 등급민평금리를 동일 등급 개별기업에 일률적으로 적용하기에는 한계가 있으므로 개별기업의 업종 및 영위 사업의 특성 등을 종합적으로 고려하여 적정금리 수준을 판단해야 할 것으로 보입니다.

4. 채권시장 동향 및 전망

2019년 세계 경제는 미·중 무역갈등으로 촉발된 불확실성이 지속되는 가운데 금리 인하 기조가 지속되었습니다. 미국 연방준비제도(Fed)는 2019년 7월 FOMC에서 글로벌 경기 부진과 미국 물가상승률의 정책 목표(2%) 도달 불확실성으로 10년 7개월만에 기준금리를 2.25~2.50%에서 2.00~2.25%로 하향 조정하였습니다. 이어 9월 FOMC 및 10월 FOMC에서도 연달아 두 차례 금리를 하향 조정하였습니다(9월 1.75~2.00%로 금리 하향 후 10월 1.50~1.75%로 추가 하향 조정).

또한 이후 기준금리를 1.50~1.75%로 유지하던 중, 코로나19가 중국을 넘어 전 세계적인 펀데믹으로 확산되자 2020년 3월 두 차례의 FOMC에서 금리를 1.50~1.75%에서 0.00~0.25%로 전격 인하하였습니다. 이에 더불어 기업지원, 회사채 매입 등 정책적인 지원을 통해 코로나19로 인한 경기하락을 방어하고자 통화정책의 완화적인 기조를 강화하였습니다. 당시 마이너스 금리에 대해 미국 연방준비제도(Fed)는 부정적인 입장을 보였지만, 향후 미국-중국 간의 무역분쟁, 경제활동 제한 완화로 인한 코로나19 2차 확산 등 불확실성 요인들이 지속되는 상황에서 추가적인 금리인하 조치 가능성을 배제할 수 없는 상황이었습니다.

한편 한국은행 또한 2019년 10월, 지속되는 경기지표 부진 및 글로벌 통화 완화 흐름에 따라 금리 추가 인하를 단행하여 기준금리는 1.50%에서 1.25%로 하락하였으며, 2020년 3월 16일 코로나19로 인한 임시 금융통화위원회를 개최하여 추가적으로 0.50%p.를 전격 인하하여 기준금리가 0.75%로 인하 되었습니다. 이후 금통위에서는 기준금리 동결 기조를 유지해오다가, 2021년 1월 15일에 개최된 금통위에서 기준금리를 0.50%로 인하하였습니다. 한편, 시중금리는 2020년 11월 이후 경기 지표 개선 및물가상승과 더불어 연준의 기준금리 인상 시기가 기존 전망보다 앞당겨질 수 있다는 우려감에 일시적으로 장기물 위주로 상승하는 모습을 보였습니다.

2021년 1월 파월 연준 총재는 출구정책을 모색하기에는 아직 시기상조임을 시사하였고, COVID-19 바이러스 확산과 이에 따른 경제 회복 속도를 주시하며 신중하게 통화정책을 펼쳐가겠다는 뜻을 밝혔습니다. 하지만 2021년 상반기 백신 보급속도 향상에 따라 경제 회복세가 빨라지고, 이에 따라 미국의 통화정책에 변경이 있을 수 있다는 전망이 두각되었으나, 파월 연준 총재는 인플레이션은 일시적이라는 판단 하에 테이퍼링과 금리 인상 가능성을 일축하였습니다.

FOMC는 2021년 6월 기준금리를 동결하였으나, 연방기금 목표금리 전망치 점도표에서 금리 인상 시점을 앞으로 큰 폭 조정하였고, 테이퍼링에 대한 논의를 시작하였다고 발표하였습니다. 점도표 상 2023년 금리인상을 전망한 연준위원은 7명에서 13명으로 늘었고, 2022년 인상을 예고한 위원 수 역시 4명에서 7명으로 증가하였습니다. 이후 7월과 9월에 열린 FOMC에서 기준금리를 0.00~0.25%로 동결 결정하며 완화적인 통화정책 기조를 유지하였으나, 9월 FOMC에서 테이퍼링 실시 및 통화정책 정상화 관련 언급을 하며 미국 기준금리의 상승압력이 확산되었습니다. 2021년 12월 FOMC에서는 테이퍼링과 금리인상 사이에 긴 시간이 걸리지 않을 것이라며 인플레이션이 일시적이라는 기존 입장을 선회하였고, 2022년 1월 FOMC에서도 기준금리 동결을 선언하였지만 물가를 분명히 통제해야 할 대상으로 인식하고 있음을 시사하였습니다. 2022년 3월 FOMC는 기준금리를 0.25%p.인상(0.25~0.50%)하였으며 올해 총 7회의 금리인상을 시사하여 시장의 불확실성을 감소시켰습니다. 그러나 2022년 5월 FOMC에서 기준금리를 0.50%p. 인상(0.75~1.00%), 6월 1일부터 양적긴축(국채 300억달러 상환, MBS 175억달러 상환)을 시작, 9월부터 그 규모를 증가(국채 600억달러 상환, MBS 상환 350억달러 상환)할 것임을 밝히며 인플레이션 완화를 위해 적극적으로 움직이는 모습을 보였습니다. 그러나 연준의 물가상승 완화 노력에도 불구하고 예상보다 물가가 하락하지 않을 경우 긴축 강도는 더 높아질 가능성이 존재합니다.

한국은행은 기준금리를 지속 동결하였다가, 2021년 08월 금통위에서 기준금리를 0.75%로 0.25%p. 인상하였습니다. 이는 2018년 11월 이후 2년 9개월 만의 기준금리 인상으로, 한국은행은 COVID-19의 재확산 영향으로 민간 소비가 다소 둔화되었으나 수출이 호조를 지속하고, 설비투자도 견조한 흐름을 나타내고 있어 기준금리 인상을 결정하였습니다. 한국은행은 8월 인상 이후 추가적으로 2021년 11월 및 2022년 1월 각각 금리를 0.25%p. 인상하였습니다. 해당 인상은 현재 빠르게 증가하는 물가 상승을 억제하기 위한 움직임으로 해석되며, 2022년 02월 24일 시행된 금통위에서는 기준금리를 동결하였으나, 2022년 04월 14일 시행된 금통위에서 금리를 0.25%p. 인상하여 증권신고서 제출일 전일 기준 한국은행 기준금리는 1.50%를 유지하고 있습니다. 해당 인상은 글로벌 중앙은행들의 연이은 기준금리 인상 및 양적긴축 기조에 따른 대응으로 해석됩니다.

현재 글로벌 경기 악화는 코로나19에 따른 것으로 전세계적으로 백신 접종이 이루어지고 방역 체계가 강화되며 바이러스 종식 시 회복될 것으로 전망되었으나, 코로나19 변이 바이러스의 등장으로 종식이 지연되고 있습니다. 이에 따른 유가 변동성, 신흥국 경기 악화 지속 등에 따른 불확실성 확대 및 부진한 실물경제 지표 지속과 더불어 러시아-우크라이나 사태로 인한 국제정세의 긴장감 고조 등으로 인해 기관투자자의 투자 심리가 상당 부분 위축될 가능성이 있습니다. 또한, 개별회사의 신용도 및 재무안정성을 바탕으로 실적이 저조한 회사나 신용등급 강등 가능성이 있는 회사에 대한 투자 심리는 위축될 것으로 전망됩니다.

[종합 결론]

발행회사와 공동대표주관회사는 상기에 기술한 바와 같이 1) 민간채권평가사 평가금리 및 스프레드 동향, 2) 최근 동일 등급 회사채 발행 사례 검토, 3) 동일 등급 회사채의 개별민평금리 현황, 4) 채권시장 동향 및 전망 등을 종합적으로 고려하였습니다. 이와 같은 사항들을 종합적으로 반영하여 결정한 (주)한진 제99회 무보증 공모사채의 공모희망금리를 아래와 같이 결정하였습니다.

[제99-1회]

청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), KIS채권평가(주),나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.~ +0.30%p.를 가산한 이자율

[제99-2회]

청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), KIS채권평가(주),나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p.~ +0.10%p.를 가산한 이자율

주) 위의 공모 희망금리밴드는 발행사와 공동대표주관회사가 협의하여 결정한 희망금리에 불과하므로 시장 상황에 따라 실제 유효수요 결정시 변동이 발생할 수 있습니다.

금융투자협회 "무보증사채 수요예측 모범규준"「I. 수요예측 업무절차 - 3. 유효수요의 합리적 판단」및 합리적인 내부기준에 따라 산정한 "유효수요"의 범위, 판단기준,산정 근거 및 결과와 최종 발행가액 및 발행수익률을 2022년 05월 30일 진행 예정인수요예측 결과에 따라 2022년 06월 02일 공시 예정인 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다. 상기 일정은 진행 사항에 따라 일부 변동될 수 있습니다.

다. 수요예측 결과

(1) 수요예측 참여내역

[회차: 제99-1회]

(단위: 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사
(집합)
투자매매
중개업자
연기금, 운용사(고유),
은행, 보험
기타
거래실적
거래실적

유(*)
무

건수
8
13
-
1
-
-
22

수량
370
350
-
10
-
-
730

경쟁율
1.23 : 1
1.17 : 1
-
0.03 : 1
-
-
2.43 : 1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임
주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정, 신탁 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함
*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회차: 제99-2회]

(단위: 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사
(집합)
투자매매
중개업자
연기금, 운용사(고유),
은행, 보험
기타
거래실적
거래실적

유(*)
무

건수
-
13
-
1
-
-
14

수량
-
420
-
10
-
-
430

경쟁율
-
1.05 : 1
-
0.03 : 1
-
-
1.08 : 1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임
주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정, 신탁 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함
*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(2) 수요예측 신청가격 분포

[회차: 제99-1회]
(단위:bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유), 은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-200
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
1.37%
10
1.37%
포함

-35
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
4.11%
40
5.48%
포함

-31
-
-
-
-
-
-
1
10
-
-
-
-
1
10
1.37%
50
6.85%
포함

-30
1
20
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
2
30
4.11%
80
10.96%
포함

-21
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
13.70%
180
24.66%
포함

-20
-
-
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
4.11%
210
28.77%
포함

-19
-
-
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
4.11%
240
32.88%
포함

-18
-
-
2
50
-
-
-
-
-
-
-
-
2
50
6.85%
290
39.73%
포함

-17
-
-
2
50
-
-
-
-
-
-
-
-
2
50
6.85%
340
46.58%
포함

-16
-
-
2
40
-
-
-
-
-
-
-
-
2
40
5.48%
380
52.05%
포함

-10
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
13.70%
480
65.75%
포함

-5
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
13.70%
580
79.45%
포함

10
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
6.85%
630
86.30%
포함

20
2
60
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
3
70
9.59%
700
95.89%
포함

25
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
1.37%
710
97.26%
포함

30
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
2.74%
730
100.00%
포함

합계
8
370
13
350
-
-
1
10
-
-
-
-
22
730
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정, 신탁 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함
*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회차: 제99-2회]
(단위:bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유), 은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-30
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
2.33%
10
2.33%
포함

-29
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
2.33%
20
4.65%
포함

-25
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
2.33%
30
6.98%
포함

-17
-
-
-
-
-
-
1
10
-
-
-
-
1
10
2.33%
40
9.30%
포함

-15
-
-
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
6.98%
70
16.28%
포함

-14
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
2.33%
80
18.60%
포함

-10
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
2.33%
90
20.93%
포함

-5
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
2.33%
100
23.26%
포함

-4
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
4.65%
120
27.91%
포함

0
-
-
3
180
-
-
-
-
-
-
-
-
3
180
41.86%
300
69.77%
포함

4
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
23.26%
400
93.02%
포함

10
-
-
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
6.98%
430
100.00%
포함

합계
-
-
13
420
-
-
1
10
-
-
-
-
14
430
100.00%
-
-
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정, 신탁 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함
*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(3) 수요예측 상세 분포 현황

[회차: 제99-1회]
(단위:bp, 건, 억원)

참여자
㈜한진 2년 만기 개별민평 대비 스프레드

-200
-35
-31
-30
-21
-20
-19
-18
-17
-16
-10
-5
10
20
25
30

기관투자자1
10

기관투자자2

30

기관투자자3

10

기관투자자4

20

기관투자자5

10

기관투자자6

100

기관투자자7

30

기관투자자8

30

기관투자자9

30

기관투자자10

20

기관투자자11

30

기관투자자12

20

기관투자자13

30

기관투자자14

10

기관투자자15

100

기관투자자16

100

기관투자자17

50

기관투자자18

50

기관투자자19

10

기관투자자20

10

기관투자자21

10

기관투자자22

20

합계
10
30
10
30
100
30
30
50
50
40
100
100
50
70
10
20

누적합계
10
40
50
80
180
210
240
290
340
380
480
580
630
700
710
730

[회차: 제99-2회]
(단위:bp, 건, 억원)

참여자
㈜한진 3년 만기 개별민평 대비 스프레드

-30
-29
-25
-17
-15
-14
-10
-5
-4
0
4
10

기관투자자1
10

기관투자자2

10

기관투자자3

10

기관투자자4

10

기관투자자5

30

기관투자자6

10

기관투자자7

10

기관투자자8

10

기관투자자9

20

기관투자자10

100

기관투자자11

50

기관투자자12

30

기관투자자13

100

기관투자자14

30

합계
10
10
10
10
30
10
10
10
20
180
100
30

누적합계
10
20
30
40
70
80
90
100
120
300
400
430

라. 유효수요의 범위, 산정근거 및 최종 발행 금리에의 반영내용

구 분
내 용

공모희망금리
- 제99-1회 : 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.30%p.를 가산한 이자율.

- 제99-2회 : 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.30%p. ~ +0.10%p.를 가산한 이자율..

유효수요의 정의
"유효수요"란, 공모금리 결정 시, 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 물량

유효수요의 범위
공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여한 모든 물량

유효수요 산정 근거
및
발행금액 결정

2022년 05월 30일 실시된 수요예측 실시 결과 본 사채의 공모 희망금리 범위 내의 수요예측 참여물량이 발행예정금액을 초과하여 당사는 공동대표주관회사와 협의하여 최초 증권신고서 제출시 기재한 바와 같이 제99회 무보증사채 발행금액의 총액을 880억원으로 증액하기로 결정하였습니다.

[본 사채의 발행금액 결정]
제99회 무보증사채 : 880억원(최초 증권신고서 제출시 발행예정금액: 700억원)

[수요예측 신청현황]
제99-1회 무보증사채
- 총 참여신청금액: 730억원
- 총 참여신청범위: -2.00%p. ~ +0.30%p.
- 총 참여신청건수: 22건

제99-2회 무보증사채
- 총 참여신청금액: 430억원
- 총 참여신청범위: -0.30%p. ~ +0.10%p.
- 총 참여신청건수: 14건

① 이번 발행과 관련하여 발행회사인 (주)한진과 공동대표주관회사인 유진투자증권(주), 미래에셋증권(주), 한국투자증권(주), 키움증권(주), NH투자증권(주), KB증권(주) 및 신한금융투자(주)는 공모희망금리 산정시 민간채권평가사 평가금리 및 스프레드 동향, 최근 동일 등급 회사채 발행 사례, 동일 등급 회사채의 개별민평금리 현황, 채권시장 동향 및 전망 등을 고려하여 공모희망금리를 아래와 같이 결정하였습니다.

보다 자세한 내용은 본 사채 증권신고서의 [제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 공모가격 결정방법 내 기재된 공모희망금리 산정 근거]를 참고하시기 바랍니다.

② 지난 2022년 05월 30일 진행한 당사의 수요예측에서 제99-1회 무보증사채 공모희망금액 300억원의 243.33%에 해당하는 730억원, 제99-2회 무보증사채 공모희망금액 400억원의 107.50%에 해당하는 430억원이 공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여하였습니다.

본 채권의 유효수요는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 "공동대표주관회사"의 내부 지침에 근거하여 발행회사 및 공동대표주관회사가 협의하여 각각의 수요예측 참여자가 제시한 금리에는 공동대표주관회사와 발행회사가 고려한 위험(발행회사의 산업 및 재무 상황, 금리 및 스프레드 전망)이 반영되어 있을 것으로 판단하였고, 공모희망금리밴드 상단 이내로 참여한 건을 유효수요로 정의하였습니다. 발행회사와 공동대표주관회사의 협의를 통하여 금번에 발행예정이었던 모집예정금액 700억원에서 880억원으로 증액하기로 결정하였습니다.

최종 발행수익률
확정을 위한
수요예측 결과 반영

본 사채의 최종 발행금리는 앞서 산정한 유효수요의 범위 내에서 낮은 금리부터 "누적도수"로 계산하는 방법을 사용하였으며, 발행회사와 공동대표주관회사가 최종 협의하여 결정하였습니다.

본 사채에 적용할 이자율은 아래와 같습니다.

[제99-1회]
"본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록총액에 대하여 적용하며, 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.10%p.를 가산한 이자율로 한다.

[제99-2회]
"본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록총액에 대하여 적용하며, 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가㈜, 키스자산평가㈜, 나이스피앤아이㈜, ㈜에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.04%p.를 가산한 이자율로 한다.

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 수요예측

1. 수요예측
(1) "공동대표주관회사"는 "증권인수업무등에 관한 규정" 제2조 제7호 및 제12조에 따라 수요예측을 실시하여 "발행회사"와 협의하여 발행금액 및 발행금리를 결정한다.

단, "기관투자자" 중 투자일임ㆍ신탁업자는 다음 요건을 충족하는 투자일임ㆍ신탁업자를 수요예측에 참여하도록 하며, 이에 대한 확인서를 받아야 한다.
 - 투자일임ㆍ신탁고객이 기관투자자일 것, 다만 인수규정 제2조 제18호에 따른 고위험고수익투자신탁과 법 시행령 제103조 제2호의 불특정금전신탁의 경우에는 기관투자자 여부에 관계없이 참여가 가능하다.

- 투자일임ㆍ신탁고객이 인수규정 제17조의2 제3항에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정된 자가 아닐 것

2. 수요예측은 "무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 진행하며, 수요예측 방법은 "한국금융투자협회"의 "K-Bond" 프로그램을 사용한다. 단, 불가피한 상황이 발생할 경우 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 협의하여 수요예측 방법을 결정하며, "K-Bond" 프로그램 사용 불가 시 수요예측 방법의 우선 순위는 "FAX, 전자우편, 서면 접수"의 순서로 한다.

3. 수요예측기간은 2022년 05월 30일 09시부터 2022년 05월 30일 16시 30분까지로 한다
.

4. "본 사채"의 수요예측 공모희망 금리

(1) 제99-1회 : 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 무보증 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절
사)에

-0.30%p. ~
+0.30%p.
를
가산한 이자율로 한다. 
(2) 제99-2회 : 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 무보증 회사
채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에

-
0.30%p. ~
+0.10%p
.
를 가
산한
이자
율로 한다. 

5. "수요예측"에 따른 배정은 "무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 "공동대표주관회사"가 결정한다.

6. "수요예측"에 따른 배정 후, "공동대표주관회사"는 배정결과를 FAX 또는 전자우편의 형태로 배정받을 투자자에게 송부한다.

7. "수요예측" 결과는 "발행회사"와 "공동대표주관회사"에 한해서만 공유할 수 있다. 단, 법원, 금융위원회 등 정부기관(준정부기관 및 정부기관에 준하거나 그 업무를 위탁받아 수행하는 감독기관 및 단체 등 포함)으로부터 자료 등의 요구를 받는 경우, 즉시 "발행회사"에 통지하고 법률이 허용하는 범위 내에서 최소한의 자료만을 제공한다.8. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자의 불성실 수요예측 참여자 지정 여부를 확인하여 수요예측 참여가 제한되는 자를 수요예측 참여자에 포함하여서는 아니 된다.

9. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자의 신청수량 및 가격 기재 시 착오방지 등을 위한 대책을 마련하여야 한다.

10. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자가 원하는 경우 금리대별로 희망물량을 신청할 수 있도록 하여야 한다.

11. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자로 하여금 고유재산과 그 외의 재산(집합투자재산, 투자일임재산, 신탁재산 등) 중 청약, 납입을 실제 이행하는 재산을 구분하여 수요 예측에 참여하도록 하여야 한다.
12. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여금액의 합이 발행예정금액에 미치지 못하는 등 불가피한 경우를 제외하고, 수요예측 종료 후 별도의 수요파악을 하여서는 아니되며, 수요예측 실시 이후 제출된 증권신고서에 대한 금융감독원의 정정요구 명령 등으로 인하여 발행일정 변경이 발생하더라도 "공동대표주관회사"는 "발행회사"와의 협의를 통하여 별도의 수요예측을 재실시하지 않고 최초의 수요예측 결과를 따른다.
13. "공동대표주관회사"는 수요예측이 진행되는 동안 수요예측 참여자별 신청금리 및 금액, 경쟁률 등의 정보가 누설되지 않도록 하여야 한다.

14. "공동대표주관회사"는 수요예측과 관련한 자료를 "자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령" 제62조에서 정한 기간 동안 기록, 유지하여야 한다.
15. "공동대표주관회사"는 본조 제14항에 따라 기록, 유지하여야 하는 자료가 멸실되거나 위조 또는 변조가 되지 아니하도록 적절한 대책을 수립, 시행하여야 한다.
16. "공동대표주관회사"는 공모 희망금리의 최저 및 최고금리 사이(최저 및 최고금리를 포함한다)에 참여한 수요를 유효수요에서 제외하여서는 아니 된다. 다만, 통계적 사분위수를 활용한 기법 등 합리적인 통계기법 및 그 밖의 방법에 따라 유효수요가 아니라고 판단한 합리적 근거가 있을 때에 그 근거를 공개한 경우에는 그러하지 아니하다.
17. 기타 본 조에서 정하지 않은 사항은 "무보증사채 수요예측 모범규준"을 따른다.

[무보증사채 수요예측 모범규준]
I. 수요예측 업무절차

1. 공모 희망금리 및 발행예정금액 제시

가. 공모 희망금리 결정

- 금융투자회사는 발행회사와 대표주관계약을 체결한 이후에 해당 무보증사채의 금리수준을 최대한 적정하게 추정한 후 발행회사와 협의하여 공모 희망금리를 결정합니다.

나. 공모 희망금리, 발행예정금액 제시

- 금융투자회사는 수요예측을 실시하기 이전에 공모 희망금리와 증권신고서에 기재된 발행예정금액을 수요예측 참여자에게 제시합니다.

다. 공모 희망금리 구간의 범위

- 공모 희망금리는 최고금리와 최저금리의 차이가 20bp 이상이 되는 구간의 형태로 제시합니다.

라. 공모 희망금리의 최고금리

- 공모 희망금리의 최고금리는 많은 투자자가 수요예측에 참여할 수 있도록 해당 무보증사채의 시가로 여겨지는 금리(민평금리) 이상으로 제시하되 그러하지 않을 경우 합리적인 근거를 공개합니다.

- 여기서 민평금리란 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제263조에 따른 2개 이상의 채권평가회사가 평가한 금리의 평균을 말합니다. (평균값의 합리성 제고를 위해 가급적 활용가능한 모든 채권평가회사의 금리를 이용합니다.)

- 민평금리를 제시할 때는 채권평가회사의 구체적 명칭을 공개합니다.

마. 공모 희망금리의 추정 근거

- 금융투자회사는 투자자의 투자판단에 참고가 될 수 있도록 공모 희망금리를 추정한 구체적인 근거를 공개합니다.

- 여기에서 구체적인 근거란 해당 기업의 2개 이상 민간 채권평가회사 평가금리, 동종업계 동일등급 회사채의 최근 발행금리 또는 유통금리 등을 말합니다.

2. 수요예측의 실시

가. 수요예측의 주관

- 금융투자협회「증권 인수업무 등에 관한 규정」(이하 ‘규정’이라 합니다) 제12조에 따라 공모 무보증사채의 금리를 결정하고자 할 때에는 발행회사와 대표주관계약을 체결한 금융투자회사(이하 ‘대표주관회사’라고 합니다)가 수요예측을 실시합니다.

나. 불성실 수요예측 참여자의 확인

- 대표주관회사는 수요예측 참여자가 불성실 수요예측 참여자로 지정되어 있는지 여부를 확인합니다.

- 대표주관회사는 규정 제17조의2 제4항에 따라 불성실 수요예측 참여자에 대하여 수요예측 참여를 허용하거나 공모 무보증사채를 배정하지 않도록 합니다.

다. 입력 착오 방지대책 마련

- 대표주관회사는 수요예측 참여자가 참여금액 및 금리를 기재할 때에 착오로 잘못 입력하지 않도록 적정한 대책을 마련합니다.

라. 복수 참여금액 신청 가능

- 대표주관회사는 수요예측 참여자가 원하는 경우 서로 다른 금리로 참여금액을 신청할 수 있도록 합니다.

마. 고유재산과 그 외 재산의 구분

- 규정 제12조 제3항에 따라 대표주관회사는 수요예측 참여자로 하여금 고유재산과 그 외 재산 중 청약ㆍ납입을 실제 이행하는 재산을 구분하여 수요예측에 참여하도록 합니다.

바. 수요예측 재실시 등

- 대표주관회사는 수요예측 참여금액의 합이 발행예정금액에 미치지 못하는 등 불가피한 경우를 제외하고는 수요예측 종료 후 별도의 수요파악을 하지 않도록 합니다.

- 대표주관회사는 발행회사와 대표주관계약서 체결시 수요예측 재실시와 관련된 사항을 기재하고 수요예측 참여자에게 이를 사전 공지토록 합니다.

3. 유효수요의 합리적 판단

가. 유효수요의 정의

- 유효수요란 수요예측에 참여한 전체 수요 중 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 수요를 제외하여 정상적인 시장수요라고 대표주관회사가 판단한 금액을 말합니다.

나. 유효수요의 판단기준 마련 및 운영

- 대표주관회사는 유효수요를 판단하기 위하여 다음 각각의 방법을 포함한 합리적인 기준을 미리 마련하여 운영합니다.

① 수요예측 결과를 근거로 합리적인 통계기법 등을 활용하여 유효수요를 산정하는 방법

② 수요예측 결과를 근거로 합리적인 통계기법 등을 활용할 수 없는 불가피한 사유가 있는 경우 그 사유와 그 때 유효수요를 산정하는 방법

- 대표주관회사는 수요예측 종료 후 미리 마련한 유효수요의 판단기준을 적용하여 수요예측에 참여한 전체수요 중 유효수요를 합리적으로 판단합니다.

다. 유효수요 제외 원칙

- 대표주관회사는 공모 희망금리의 최저 및 최고금리 사이(최저 및 최고금리를 포함합니다)에 참여한 수요를 유효수요에서 제외하지 않도록 합니다.

- 다만, 통계적 사분위수를 활용한 기법 등 합리적인 통계기법 및 그 밖의 방법에 따라 유효수요가 아니라고 판단한 합리적 근거가 있을 때에 그 근거를 공개한 경우에는 유효수요에서 제외할 수 있습니다.

4. 공모금리의 합리적 결정 및 유효수요의 적용

가. 공모금리의 합리적 결정

- 대표주관회사는 수요예측 결과를 최대한 반영하여 공모금리가 합리적으로 결정될 수 있도록 노력합니다.

- 또한, 대표주관회사는 공모금리를 결정하고자 할 때 유효수요가 아닌 수요를 감안하지 않을 수 있습니다.

나. 유효수요의 적용에 관한 원칙

- 유효수요가 발행예정금액에 미달하여 인수회사가 해당 무보증사채를 자기계산으로 인수하는 경우 인수회사는 유효수요 중 가장 높은 금리 미만으로 인수하지 않도록 합니다.

- 인수회사는 유효수요가 발행예정금액과 같거나 발행예정금액을 초과하는 경우 자기계산으로 해당 무보증사채를 인수하지 않도록 합니다. 다만, 발행조건확정 후 미청약ㆍ미납입이 발생한 경우에는 자기계산으로 인수할 수 있습니다.

5. 배정에 관한 사항

가. 배정기준 운영

- 대표주관회사는 무보증사채의 배정에 관한 합리적인 기준을 마련하여 운영합니다.

나. 배정시 준수 사항

- 대표주관회사는 수요예측 종료 후 수요예측 참여자별로 청약예정 물량을 배정할 때에 다음 각 사항을 준수합니다.

① 과도하게 낮은 금리에 참여한 자를 부당하게 우대하여 배정하지 아니할 것

② 금리를 제시하지 않은 수요예측 참여자는 낮은 가중치를 부여하여 배정할 것

다. 배정시 가중치 적용

- 대표주관회사는 다음 각 사항을 고려하여 수요예측 참여자별로 배정의 가중치를 달리 적용할 수 있습니다.

① 참여시간ㆍ참여금액 등 정량적 기준

② 수요예측 참여자의 성향ㆍ과거 참여이력 및 행태ㆍ가격평가능력 등 해당 참여자와 관련한 정성적 요소

라. 납입예정 물량 배정 원칙

- 대표주관회사는 무보증사채의 청약이 종료된 이후 청약자별로 납입예정 물량을 배정할 때에 수요예측에 참여한 자를 그렇지 않은 자보다 우대하여 배정합니다.

II. 수요예측 관련 금융투자회사의 준수사항

1. 불성실 수요예측 참여자의 관리

가. 수요예측 참여자에 대한 고지

- 대표주관회사는 수요예측 참여자가 규정 제17조의2 제1항 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우 불성실 수요예측 참여자로 지정되어 같은 조에서 정한 일정기간 동안 수요예측 참여가 제한된다는 사실을 미리 고지합니다.

- 이를 통하여 수요예측 참여자가 실제 취득 의향이 있는 금액 및 금리와 다르게 참여하지 않도록 합니다.

나. 불성실 수요예측 참여자에 대한 보고

- 대표주관회사는 수요예측 참여자의 불성실 수요예측 참여행위가 발생한 경우 규정 제17조의2 제2항에 따라 지체 없이 협회에 보고하여야 합니다.

2. 금리결정 과정의 공정성 제고를 위한 준수사항

- 금융투자회사는 다음 각 사항을 준수하여 수요예측을 통한 금리결정 과정이 최대한 공정하게 진행되도록 합니다.

가. 공모희망금리의 사전 제시 금지

- 금융투자회사는 대표주관계약이 체결되기 전에 발행회사와 공모 희망금리를 협의하거나 계약체결을 위한 제안서에 금리(구간의 형태, 가산금리 등 단일수치가 아닌 경우를 포함합니다)를 제시하지 않도록 합니다.

- 여기서 제안서란 명칭의 여하를 불문하고 대표주관회사에 선정되기 위하여 금융투자회사가 발행회사에 제공하는 문서 또는 전자문서를 말합니다.

다. 금리결정 절차 명시

- 금융투자회사는 제안서 상에 공모 희망금리의 협의는 대표주관계약 체결 이후 실시하고 최종 공모금리는 수요예측결과를 반영하여 결정된다는 뜻을 명시합니다.

라. 발행금리 확약 금지

- 금융투자회사는 수요예측을 실시하기 전 발행회사와 발행금리를 확약하지 않도록 합니다.

마. 정보누설 금지

- 금융투자회사는 수요예측이 진행되는 동안 수요예측 참여자별 신청금리 및 금액, 경쟁률 등의 정보가 누설되지 않도록 합니다.

바. 이면합의 금지

- 금융투자회사는 특정 투자자와의 이면합의 등을 통해 사전에 약정된 금리로 해당 투자자를 수요예측에 참여하게 하거나 청약하게 하는 행위를 하지 않도록 합니다.

사. 유효수요 범위 등 공개

- 금융투자회사는 수요예측 종료 후 유효수요의 범위와 최종 공모금리 결정 시 수요예측 결과를 반영한 구체적인 방법을 공개합니다.

3. 자료의 기록ㆍ유지

가. 기록ㆍ유지 기간

- 금융투자회사는 수요예측과 관련한 자료를 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제62조에서 정한 기간 동안 기록ㆍ유지합니다.

나. 위·변조 방지 대책 수립

- 금융투자회사는 기록ㆍ유지하여야 하는 자료가 멸실되거나 위조 또는 변조되지 않도록적절한 대책을 수립하고 시행합니다.

나. 불성실 수요예측 참여자의 관리

1. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자의 불성실 수요예측 참여자 지정 여부를 확인하여야 합니다.
2. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자를 대상으로 다음 각 목의 불성실 수요예측 참여행위가 발생한 경우 향후 무보증사채 발행시 일정기간 수요예측 참여가 제한되며 공모채권을 배정받을 수 없다는 사실을 충분히 고지하여 실제 배정 받은 물량을신청하도록 하여야 합니다.
(1) 수요예측에 참여하여 공모채권을 배정받은 후 청약을 하지 아니하거나 청약 후 사채청약대금을 납입하지 아니한 경우 
(2) 수요예측 참여시 관련정보를 허위로 작성·제출하는 경우

(3) "인수단"과의 이면 합의 등을 통해 사전에 약정된 금리로 수요예측에 참여하는 경우

(4) 그 밖에 인수질서를 문란케 한 행위로서 가목 내지 다목에 준하는 경우

3. "공동대표주관회사"는 불성실 수요예측 참여행위가 발생한 경우 관련사항을 지체없이 한국금융투자협회에 제출하여야 합니다.

[증권 인수업무 등에 관한 규정]
<불성실 수요예측참여자 지정기준>
1. 지정 기준

사유
위반금액
비중*(%)
참여제한기간

미청약/
미납입
400억원 초과
50% 초과
4개월

200억원 초과 ~ 400억원 이하
20% 초과
50% 이하
3개월

200억원 이하
-
2개월

제17조의2 제1항제3호 및 제6호에 해당하는 사유
1개월

* 수요예측 전 증권신고서에 기재된 발행금액 대비 비중. 이하 같음
주) 위반금액 및 비중을 기준으로 산정한 참여제한기간이 상이한 경우 더 긴 기간을 적용함

2. 가중·감경

- 가중 : 해당 사유 발생일 직전 2년 이내에 불성실 수요예측참여자로 지정된 횟수(종목수 기준이며 해당 지정심의건을 포함)가 2회이면 1개월, 3회 이상이면 2개월을 가중할 수 있음

- 감경 : 해당 사유 발생일 직전 1년 이내에 불성실 수요예측참여자로 지정된 사실이 없는 자로서 위반금액이 100억원 미만 등 위반금액 및 비중을 고려하여 그 결과가 경미한 경우에는 100분의 50 범위 내에서 감경할 수 있음

* 가중ㆍ감경 사유가 경합된 때에는 가중 적용 후 감경을 적용하고 감경적용 후 월 단위 미만의 참여제한기간은 절사함
* 동일인에 의한 두 건(종목 수 기준)이상의 불성실수요예측행위를 같은 날에 개최되는 위원회에서 심의하는 경우 참여제한기간이 가장 긴 기간에 해당하는 위반행위를 기준으로 가중을 적용하고 해당 사유 발생일은 최근일을 기준으로 함

다. 공모금리 결정 및 배정

1. "공동대표주관회사"는 수요예측 결과를 최대한 반영하여 공모금리가 합리적으로 결정될 수 있도록 노력하여야 한다.
2. "공동대표주관회사"는 공모금리를 결정하고자 할 때 "유효수요"(수요예측에 참여한 전체 수요 중 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 수요를 제외하여 정상적인 시장수요라고 "공동대표주관회사"가 판단한 금액을 말한다. 이하 같다)가 아닌 수요를 감안하지 않을 수 있다.
3. 유효수요가 발행예정금액에 미달하여 인수단이 해당 무보증사채를 자기계산으로 인수하는 경우 인수단은 유효수요 중 가장 높은 금리 미만으로 인수하여서는 아니된다.
4. "인수단"은 유효수요가 발행예정금액을 초과하는 경우(발행예정금액과 같은 경우를 포함한다) 자기계산으로 해당 무보증사채를 인수하여서는 아니 된다. 다만, 발행조건확정 후 미청약ㆍ미납입이 발생한 경우에는 그러하지 아니하다.
5. "공동대표주관회사"는 수요예측 종료 후 수요예측 참여자별로 청약예정 물량을 배정할 때에 다음 각 호의 사항을 준수하여야 한다.
(1) 과도하게 낮은 금리에 참여한 자를 부당하게 우대하여 배정하지 아니할 것
(2) 금리를 제시하지 않은 수요예측 참여자의 경우 낮은 가중치를 부여하여 배정할 것
6. "공동대표주관회사"는 다음 각 호의 사항을 고려하여 수요예측 참여자별로 배정의 가중치를 달리 적용할 수 있다.
(1) 참여시간ㆍ참여금액 등 정량적 기준
(2) 수요예측 참여자의 성향ㆍ과거 참여이력 및 행태ㆍ가격평가능력 등 해당 참여자와 관련한 정성적 요소
7. "공동대표주관회사"는 무보증사채의 청약이 종료된 이후 청약자별로 납입예정 물량을 배정할 때에 수요예측에 참여한 자를 그렇지 않은 자보다 우대하여 배정하여야 한다.
8. 기타 본 조에서 정하지 않은 사항은 "무보증사채 수요예측 모범규준"을 따른다.

라. 청약 및 배정

1. 청약공고기간 : 증권신고서 수리일 이후부터 청약개시일까지

2. 청약일 : 2022년 06월 09일 09시부터 12시까지
3. 청약 및 배정방법
(1) 청약자는 소정의 청약서에 필요한 사항을 기재한 후 기명날인 또는 서명하여 청약취급처에 제출하는 방법으로 청약한다.
(2) 청약자는 1인 1건에 한하여 청약할 수 있으며, "금융실명거래 및 비밀보장에 관한 법률"의 규정에 의한 실명확인이 된 계좌를 통하여 청약을 하거나 별도로 실명확인을 하여야 한다. 이중청약이 있는 경우 그 전부를 청약하지 아니한 것으로 본다.
(3) "본 사채"에 투자하고자 하는 투자자(자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제9조 제5항에 규정된 전문투자자 및 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제132조에 따라 투자설명서의 교부가 면제되는자 제외)는 청약전 투자설명서를 교부받아야 한다.
① 교부장소 : 인수단의 본ㆍ지점
② 교부방법 : "본 사채"의 "투자설명서"는 상기의 교부장소에서 인쇄된 문서의 방법 또는 전자문서의 방법으로 교부한다.

③ 교부일시 : 2022년 06월 09일

④ 기타사항 :

(i) "본 사채" 청약에 참여하고자 하는 투자자는 청약 전 반드시 투자설명서를 교부받은 후 교부확인서에 서명하여야 하며, 투자설명서를 교부받지 않고자 할 경우, 투자설명서 수령거부의사를 서면 등으로 표시하여야 하며, 전화·전신·모사전송, 전자우편 등으로도 투자설명서 수령거부의사를 표시할 수 있다. 해당지점은 "본 사채"의 투자설명서(수령/수령거부) 확인서를 보관하도록 한다.

(ii) 투자설명서 교부를 받지 않거나, 수령거부의사를 서면, 전화·전신·모사전송, 전자우편 등의 방법으로 표시하지 않을 경우 본사채의 청약에 참여할 수 없다.
(4) 배정방법 
① 수요예측에 참여한 전문투자자 및 기관투자자(이하 "수요예측 참여자"로 한다. 이하 같다.)가 수요예측 결과에 따라 배정된 금액을 청약하는 경우에는 수요예측 결과에 따라 배정받은 금액(청약금액이 배정받은 금액보다 적은 경우 청약금액)의 100%를 우선배정한다.
② "수요예측 참여자"의 총 청약금액이 발행금액 총액에 미달된 경우에 한하여 발행금액 총액에서 "수요예측 참여자"의 최종 배정금액을 공제한 잔액을 청약일 당일 11시까지 청약서 접수 및 청약금 납부를 완료한 전문투자자 및 기관투자자와 일반투자자에게 배정할 수 있다. 단, 청약자의 질적인 측면을 고려하여 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 합의하여 그 배정받는 자 등을 결정할 수 있으며, 필요 시 "인수단"과 협의하여 결정할 수 있다. 또한 본 채권의 배정은 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 "공동대표주관회사"의 내부 지침에 근거하여 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 합의하여 결정하되, 수요예측 결과에 따른 "유효수요"의 범위를 반영하여 합리적으로 결정하며,「무보증사채 수요예측 모범규준」'I. 수요예측 업무절차 - 5. 배정에 관한 사항 - 라. 납입예정 물량 배정 원칙'에 따라 본 채권 수요예측에 참여한 투자자에 대해서는 수요예측에 참여하지 않은 청약자에 비해 우대 배정한다.
① 및 ②호에 따라 "수요예측 참여자"의 총 청약금이 발행금액 총액에 미달되는 경우 다음의 방법으로 배정한다.
(i) 전문투자자 및 기관투자자 : 수요예측에 참여한 투자자가 수요예측을 통해 배정받은 수량 외에 추가 청약을 하는 경우 추가 청약금에 대하여 우선배정한다. 우선배정 후에도 총 청약금이 발행금액 총액에 미달되는 경우 수요예측에 참여하지 않은 투자자에 대하여 청약금액에 비례하여 안분배정한다. 이 경우 청약자별 배정금액의 십억원 미만의 금액은 절사하며 잔여금액은 최대 청약자에게 배정한다. 단, 동순위 최대 청약자가 2인 이상인 경우에는 "공동대표주관회사"가 합리적으로 판단하여 배정한다. 
(ii) 일반투자자 : 전문투자자 및 기관투자자 배정 후 잔액이 발생한 경우, 그 잔액에 대하여 다음과 같은 방법으로 배정한다.
 a. 총 청약건수가 미달된 모집총액을 최저청약단위로 나눈 건수를 초과하는 경우에는 추첨에 의하여 최저청약단위를 배정한다.
 b. 총 청약건수가 미달된 모집총액을 최저청약단위로 나눈 건수를 초과하지 않는 경우에는 청약자의 청약금액에 관계없이 최저청약단위를 우선배정하고, 최저청약단위를 초과하는 청약분에 대하여는 그 초과 청약금액에 비례하여 최저청약단위로 안분배정한다.
 c. 상기 a, b의 방법으로 배정한 후 잔액이 발생한 경우, 그 잔액에 대하여는 제2조 제2항에 따라 인수단이 인수한다. 
4. 청약단위: 최저청약금액은 일십억원으로 하며, 일십억원 이상은 일십억원 단위로 한다.

5. 청약증거금 : 청약사채 발행가액의 100%에 해당하는 금액으로 하고, 청약증거금은 2022년 06월 09일에 "본 사채의" 납입금으로 대체 충당하며, 청약증거금에 대하여는 이자를 지급하지 아니한다.
6. 청약취급처 : "인수단"의 본점
7. 청약서를 송부한 청약자는 청약일 당일 12시까지 청약금을 청약취급처로 납부한다. 단, 수요예측에 참여하여 배정받은 청약자의 경우에는 당일 14시까지 청약금을 청약취급처로 납부한다.
8. 청약기간 종료일 마감시간까지 청약서를 송부하지 아니한 청약에 대해서는 미청약으로 간주하고, 미청약에 대해서는 제6조 제2항을 따른다.
9. 발행금액 결제일: 2022년 06월 09일
10. "본 사채"의 납입을 맡을 기관: 우리은행 소공동지점
11. 전자등록기관 : "본 사채"의 전자등록기관은 "한국예탁결제원"으로 한다.
12. 전자등록신청 :
(1) "발행회사"는 각 "인수단"이 총액인수한 채권에 대하여 사채금 납입기일에 "주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 25조에 의한 전자등록을 신청할 수 있다.
(2) 각 "인수단"은 "발행회사"로 하여금 전자등록을 신청할 수 있도록 전자등록 내역을 "발행회사"에 통보하여야 한다. 단, 전자등록 신청에 관련한 사항은 본 인수계약서 제17조 2항에 따라 "공동대표주관회사" 중

한국투자증권
주식회사에게 위임한다.

※ 관련법규
<자본시장과 금융투자업에 관한 법률>
제9조 (그 밖의 용어의 정의)
⑤ 이 법에서 "전문투자자"란 금융투자상품에 관한 전문성 구비 여부, 소유자산규모 등에 비추어 투자에 따른 위험감수능력이 있는 투자자로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다. 다만, 전문투자자 중 대통령령으로 정하는 자가 일반투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우 금융투자업자는 정당한 사유가 있는 경우를 제외하고는 이에 동의하여야 하며, 금융투자업자가 동의한 경우에는 해당 투자자는 일반투자자로 본다. <개정 2009.2.3>
1. 국가
2. 한국은행
3. 대통령령으로 정하는 금융기관
4. 주권상장법인. 다만, 금융투자업자와 장외파생상품 거래를 하는 경우에는 전문투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우에 한한다.
5. 그 밖에 대통령령으로 정하는 자

제124조 (정당한 투자설명서의 사용) ① 누구든지 증권신고의 효력이 발생한 증권을 취득하고자 하는 자(전문투자자, 그 밖에 대통령령으로 정하는 자를 제외한다)에게 제123조에 적합한 투자설명서를 미리 교부하지 아니하면 그 증권을 취득하게 하거나 매도하여서는 아니 된다. 이 경우 투자설명서가 제436조에 따른 전자문서의 방법에 따르는 때에는 다음 각 호의 요건을 모두 충족하는 때에 이를 교부한 것으로 본다.
1. 전자문서에 의하여 투자설명서를 받는 것을 전자문서를 받을 자(이하 "전자문서수신자"라 한다)가 동의할 것
2. 전자문서수신자가 전자문서를 받을 전자전달매체의 종류와 장소를 지정할 것
3. 전자문서수신자가 그 전자문서를 받은 사실이 확인될 것
4. 전자문서의 내용이 서면에 의한 투자설명서의 내용과 동일할 것

<자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령>
제11조 (증권의 모집·매출) ① 법 제9조제7항 및 제9항에 따라 50인을 산출하는 경우에는 청약의 권유를 하는 날 이전 6개월 이내에 해당 증권과 같은 종류의 증권에 대하여 모집이나 매출에 의하지 아니하고 청약의 권유를 받은 자를 합산하되, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자는 제외한다.
1. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 전문가
가. 제10조제1항제1호부터 제4호까지의 자
나. 제10조제3항제12호ㆍ제13호에 해당하는 자 중 금융위원회가 정하여 고시하는 자
다. 「공인회계사법」에 따른 회계법인
라. 「신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률」에 따른 신용평가회사(이하 "신용평가회사"라 한다)
마. 발행인에게 회계, 자문 등의 용역을 제공하고 있는 공인회계사ㆍ감정인ㆍ변호사ㆍ변리사ㆍ세무사 등 공인된 자격증을 가지고 있는 자
바. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 전문가로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자
2. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 연고자
가. 발행인의 최대주주(법 제9조제1항제1호에 따른 최대주주를 말한다. 이하 같다)와 발행주식총수의 100분의 5 이상을 소유한 주주
나. 발행인의 임원(「상법」 제401조의2제1항 각 호의 자를 포함한다. 이하 이 호에서 같다) 및 「근로자복지기본법」에 따른 우리사주조합원
다. 발행인의 계열회사와 그 임원
라. 발행인이 주권비상장법인(주권을 모집하거나 매출한 실적이 있는 법인은 제외한다)인 경우에는 그 주주
마. 외국 법령에 따라 설립된 외국 기업인 발행인이 종업원의 복지증진을 위한 주식매수제도 등에 따라 국내 계열회사의 임직원에게 해당 외국 기업의 주식을 매각하는 경우에는 그 국내 계열회사의 임직원
바. 발행인이 설립 중인 회사인 경우에는 그 발기인
사. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 연고자로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

제132조 (투자설명서의 교부가 면제되는 자) 법 제124조제1항 각 호 외의 부분 전단에서 "대통령령으로 정하는 자"란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다.
1. 제11조제1항제1호다목부터 바목까지 및 같은 항 제2호 각 목의 어느 하나에 해당하는 자
2. 투자설명서를 받기를 거부한다는 의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ팩스, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시한 자
3. 이미 취득한 것과 같은 집합투자증권을 계속하여 추가로 취득하려는 자. 다만, 해당 집합투자증권의 투자설명서의 내용이 직전에 교부한 투자설명서의 내용과 같은 경우만 해당한다.

마. 청약단위
최저청약금액은 일십억원 이상으로 하며, 일십억원 이상은 일십억원 단위로 한다.

바. 청약기간

청약기간
시작일시
2022년 06월 09일 09시

종료일시
2022년 06월 09일 12시

사. 청약증거금

청약서를 송부한 청약자는 청약일 당일 12시까지 청약금을 청약취급처로 납부한다. 단, 수요예측에 참여하여 배정받은 청약자의 경우에는 당일 14시까지 청약금을 청약취급처로 납부한다. 청약증거금은 청약사채 발행가액의 100%에 해당하는 금액으로 하고, 청약증거금은 2022년 06월 09일에 "본 사채의" 납입금으로 대체 충당하며, 청약증거금에 대하여는 이자를 지급하지 아니한다.

아. 청약취급장소

"인수단"의 본점.

자. 납입장소

우리은행 소공동지점

차. 상장신청예정일

(1) 상장신청예정일 :
2022년 06월 03일

(2) 상장예정일 : 2022년 06월 09일

카. 사채권교부예정일 및 사채권 교부장소
본 사채에 대하여는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제36조에 의하여 실물채권을 발행하지 않고 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록함.

타. 기타 모집 또는 매출에 관한 사항
(1) 본 사채권의 원리금지급은 ㈜한진이 전적으로 책임을 진다.
(2) 원금상환의무와 이자지급의무을 이행하지 아니한 때에는 해당 원금 및 이자에 대하여, 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율(이하 "연체대출 최고이율"이라 한다)을 적용하여 계산한다. 단, 연체대출 최고이율이 "본 사채"의 이자율을 하회하는 경우에는 "본 사채"의 이자율을 적용한다.

5. 인수 등에 관한 사항

가. 사채의 인수

[회차 : 제99-1회]
(단위: 원)

구분
인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율

대표
한국투자증권(주)
00160144
서울특별시 영등포구 의사당대로 88
14,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
유진투자증권(주)
00131054
서울특별시 영등포구 국제금융로 24
14,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
NH투자증권(주)
00120182

서울특별시 영등포구 여의대로 108

6,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
KB증권(주)
00164876

서울특별시 영등포구 여의나루로 50

7,000,000,000
0.20%
총액인수

인수
한양증권
00162416

서울특별시 영등포구 국제금융로6길 7

7,000,000,000
0.20%
총액인수

[회차 : 제99-2회]
(단위: 원)

구분
인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율

대표

미래에셋증권
00160144

서울특별시 중구 을지로5길 26

9,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
키움증권(주)
00296290
서울특별시 영등포구 여의나루로4길 18
9,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
NH투자증권(주)
00120182

서울특별시 영등포구 여의대로 108

7,000,000,000
0.20%
총액인수

대표
KB증권(주)
00164876

서울특별시 영등포구 여의나루로 50

6,000,000,000
0.20%
총액인수

대표

신한금융투자
00138321

서울특별시 영등포구 여의대로 70

9,000,000,000
0.20%
총액인수

나. 사채의 관리

[회차 : 제99-1회]

(단위:원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1

48,000,000,000

3,500,000
정액 수수료 : 3,500,000

[회차 : 제99-2회]
(단위:원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
40,000,000,000
3,500,000
정액 수수료 : 3,500,000

다. 특약사항
"본 사채"의 인수계약서 상의 특약사항은 다음과 같습니다.

제18조 (특약사항)

"발행회사"는 "본 사채"의 상환을 완료하기 이전에 아래의 사항이 발생하였을 경우 지체없이 "공동대표주관회사"에게 통보하여야 한다. 단, 공시되어 있는 경우 공시로 갈음할 수 있다.
1. "발행회사"의 주식이나 주식으로 교부할 수 있거나, 발행요구권을 행사 할 수 있는 어떠한 증권을 발행하는 이사회의 결의가 있은 때

2. "발행회사"의 발행어음 또는 수표의 부도 혹은 기타 사유로 금융기관으로부터 거래가 정지된 때

3. "발행회사"의 영업의 일부 또는 전부의 변경 또는 정지

4. "발행회사"의 영업목적의 변경

5. 화재, 홍수 등 천재지변, 재해로 "발행회사"에게 막대한 손해가 발생한 때

6. "발행회사"가 다른 회사를 인수 또는 합병하거나 "발행회사"가 다른 회사에 인수 또는 합병될 때, "발행회사"를 분할하고자 할 때, 기타 발행회사의 조직에 관한 중대한 변경이 있는 때
7. "발행회사" 자본총액의 100% 이상을 타법인에 출자하는 내용의 이사회 결의 등 내부 결의가 있은 때

8. "발행회사" 자본총액의 100% 이상의 차입 또는 기채를 그 내용으로 하는 이사회결의 등 내부결의가 있은 때

9. 기타 "발행회사"의 경영상 중대한 영향을 미치는 사항이 발행한 때

II. 증권의 주요 권리내용

1. 사채의 명칭, 이자율 및 만기에 관한 사항

가. 일반적인 사항

(단위 : 억원)

회 차
금액
연리이자율
만기일
옵션관련사항

제99-1회 무보증사채
480
(주1)
2024년 06월 07일
-

제99-2회 무보증사채
400
(주2)
2025년 06월 09일
-

(주1) 본 사채의 이자율 및 발행수익률은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 2년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 -0.10%p.를 가산한 이자율로 합니다.
(주2) 본 사채의 이자율 및 발행수익률은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스자산평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 (주)한진 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 +0.04%p.를 가산한 이자율로 합니다.

나. 기한의 이익 상실에 관한 사항 ("사채모집위탁계약서 제1-2조 14항")

"갑"은 발행회사인 (주)한진을 지칭하며, "을"은 사채관리회사인 (주)BNK투자증권을 지칭합니다.

14. 기한의 이익 상실에 관한 사항

가. 기한의 이익 상실

(1) 기한의 이익의 즉시 상실

다음 중 어느 하나의 사유가 발생한 경우에 “갑”은 즉시 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실하며, 이 사실을 공고하고 자신이 알고 있는 사채권자 및 “을”에게 이를 통지하여야 한다.

(가) “갑”(“갑”의 청산인이나 “갑”의 이사를 포함)이 파산 또는 회생절차개시의 신청을 한 경우

(나) “갑”(“갑”의 청산인이나 “갑”의 이사를 포함) 이외의 제3자가 “갑”에 대한 파산 또는 회생절차개시의 신청을 하고 “갑”이 이에 동의(“갑” 또는 그 대표자가 법원의 심문에서 동의 의사를 표명한 경우포함)하거나 위 제3자에 의한 해당 신청이 있은 후 10일 이내에 그 신청이 취하 되거나 법원의 기각 결정이 내려지지 아니한 경우. 이 경우 “갑”의 동의가 있는 경우에는 그 동의 의사가 법원에 제출된 시점(심문시 동의 의사 표명이 있는 경우에는 해당 심문 종결시)을, 기타의 경우에는 제3자에 의한 신청일로부터 10일이 도과된 때를 각 그 기준으로 하되 후자의 경우 그 기간 도과 전에 법원에 의한 파산이나 회생 관련 보전처분이나 절차중지명령 또는 회생절차개시결정이나 파산선고가 내려지면 그 때를 기준으로 한다.

(다) “갑”에게 존립기간의 만료 등 정관으로 정한 해산사유의 발생, 법원의 해산명령 또는 해산판결, 주주총회의 해산결의가 있는 경우

(라) “갑”이 휴업 또는 폐업하는 경우(단, 노동쟁의로 인한 일시적인 휴업은 제외한다.)

(마) “갑”이 발행, 배서, 보증, 인수한 어음 또는 수표가 부도처리 되거나 기타의 이유로 은행거래 또는 당좌거래가 정지된 때와 “갑”에게 금융결제원(기타 어음교환소의 역할을 하는 기관을 포함한다)의 거래정지처분이 있는 때 및 채무불이행명부등재 신청이 있는 때 등 “갑”이 지급불능 또는 지급정지의 상태에 이른 것으로 인정되는 경우

(바) 본 사채의 만기가 도래하였음에도 “갑”이 그 정해진 원리금 지급 의무를 해태하는 경우

(사) “갑”의 부채총액이 자산총액을 초과하여 채권금융기관이 상환기일 연장, 원리금감면, 대출금의 출자전환 기타 이에 준하는 방법으로 채권을 재조정할 필요가 있다고 인정되는 경우

(아) 감독관청이 “갑”의 중요한 영업에 대해 정지 또는 취소처분을 내린 경우

("중요한 영업"이라 함은 "갑"의 업종, 사업구조 등을 고려할 때 해당 영업에 대한 정지 또는 취소처분이 내려지는 경우 "갑"이 그의 주된 사업을 영위할 수 없을 것으로 객관적으로 판단되는 영업을 말한다)

(자) "갑"이 본 사채 이외 사채에 관하여 기한의 이익을 상실한 경우

(차) "갑"이 기업구조조정촉진법에 따라 주채권은행으로부터 부실징후기업에 해당한다는 통보를 받거나 동법 제5조 제2항 각 호의 관리절차의 개시를 신청한 경우 또는 금융기관에 의한 경영관리 기타 이와 유사한 사적 절차 등이 개시된 때(법률의 제정 또는 개정 등으로 인하여 이와 유사한 절차가 개시된 경우를 포함한다)

(2) ‘기한의 이익 상실 선언’에 의한 기한의 이익 상실

다음 중 어느 하나의 사유가 발생한 경우에 본 사채의 사채권자 및 “을”은 사채권자집회의 결의에 따라 “갑”에 대한 서면통지를 함으로써 “갑”이 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있다.

(가) 원금의 일부를 상환하여야 할 의무 또는 기한이 도래한 이자지급의무를 불이행하여, 통지한 변제유예기간 내에 변제하지 못한 경우

(나) 본 사채에 의한 채무를 제외한 “갑”의 채무 중 원금 100억원 이상의 채무에 대하여, 만기에 지급이 해태된 경우 또는 의무불이행으로 인하여 기한의 이익이 상실된 경우 또는 당해 채무에 관한 의무 불이행으로 관련 담보가 실행된 경우

(다) “갑”의 재산의 전부 또는 중요부분에 압류명령이 결정된 경우 또는 임의경매가 개시된 경우

(라) “갑”이 제2-2조 제1항, 제2-3조, 제2-4조 제1항 및 제2항, 제2-5조, 제2-5조의2의 의무를 위반한 경우 (본 의무 위반의 판단 기준은 당해 발행회사의 분기, 반기 또는 회계연도 전체에 대한 각 보고서 기재를 기준으로 하되 그보다 더 최근의 일시에 의한 발행회사 서류에 따를 때 그 위반이 인정되는 경우 그에 의할 수 있다.)

(마) “갑”의 재산의 전부 또는 중요부분에 대하여 가압류, 가처분이 선고되고, 60일 이내에 취소되지 않은 경우

(바) “갑”이 (라) 기재 각 의무를 제외한 본 계약상의 의무의 이행 또는 준수를 해태한 경우로서, 그 치유가 불가능한 경우 또는 치유가 가능한 경우로서 “을”이나 사채권자가 사채권자집회의 결의, 또는 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의 3분의 1이상을 보유한 사채권자의 동의를 얻어 “갑”에게 이러한 해태의 치유를 구하는 통지를 한 후 60일이 경과하여도 당해 해태가 치유되지 아니한 경우

(사) 위 (다) 또는 (마)의 "갑"의 재산의 전부 또는 중요부분이라 함은 그 재산에 대한 강제집행(체납처분을 포함한다) 또는 담보권 실행이 이루어지는 경우 "갑"의 영업 또는 본 사채의 상환이 사실상 불가능할 정도의 주요 재산을 말한다.

(3) 사채권자가 (2)에 따라 기한의 이익 상실 선언을 한 경우 및 (2)의 (바)에 따라 해태의 치유를 구하는 청구를 하는 경우에는 즉시 “을”에게도 통지하여야 한다.

(4) (1) 및 (2)에 따라 기한의 이익이 상실되면 “갑”은 원금전액과 기한의 이익이 상실된 날까지 발생한 이자 중 미지급액을 즉시 변제하여야 한다.

나. ‘기한의 이익 상실에 대한 원인사유의 불발생 간주’

(1) 사채권자는 다음 중 어느 하나의 요건을 충족할 경우 “갑” 및 “을”에게 서면으로 통지함으로써 기 발생한 ‘기한이익상실 원인사유’를 발생하지 않은 것으로 간주할 수 있다. 단, 가. (2) (가)의 경우에는 (가)에 정해진 방법에 의하여서만 이를 행할 수 있다.

(가) 사채권자집회의 결의가 있는 경우

(나) 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의 3분의2이상을 보유한 사채권자의 동의가 있는 경우

(2) (1)에 따른 ‘기한의 이익 상실에 대한 원인 사유 불발생 간주’는 다른 ‘기한이익상실 원인사유’ 또는 새로 발생하는 ‘기한이익상실 원인사유’에 영향을 미치지 아니한다.

다. 기한의 이익 상실의 취소

사채권자는 다음의 요건이 모두 충족된 경우에는 사채권자집회의 결의를 얻어 “갑” 및 “을”에게 서면으로 통지함으로써 기한의 이익 상실을 취소할 수 있다.

(가) 기한의 이익 상실로 인하여 지급기일이 도래한 것으로 간주되는 원리금 지급채무를 제외하고, 모든 ‘기한이익상실사유’ 또는 ‘기한이익상실 원인사유’가 치유되거나 불발생한 것으로 간주될 것

(나) ㉠ 지급기일이 경과한 이자 및 이에 대한 제2-1조 제3항의 연체이자(기한의 이익 상실선언으로 인하여 지급하여야 할 이자는 제외한다.)와 ㉡ ‘기한이익상실사유’ 또는 ‘기한이익상실 원인사유’의 발생과 관련하여 “을”이 지출하였거나 지출할 비용의 상환을 하기에 충분한 금액을 “을”에게 지급하거나 예치할 것

라. 기한의 이익 상실과 관련된 기타 구제 방법

“을”은 사채권자집회의 결의를 얻어 다음 중 어느 하나의 조치로써 가. (2)에 의한 기한의 이익 상실 선언에 갈음하거나 이와 병행할 수 있다.

(가) 본 사채에 대한 보증 또는 담보의 요구

(나) 기타 본 사채의 원리금 지급 및 본 계약상의 의무의 이행을 강제하기에 필요하거나 적절한 조치

다. 중도상환을 청구할 수 있는 권리(Call-option 등)가 회사에 부여되어 있는 경우 중도상환권 또는 매도청구권의 조건, 통지방법 등

당사가 발행하는 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채는 무기명식 이권부 무보증사채이며, 본 사채에는 Call-Option이나 Put-Option 등의 조기상환권이 부여되어 있지 않습니다. 또한, 주식으로 전환될수 있는 전환청구권이 부여되어 있지 않으며, 주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 따라 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로 실물 채권을 발행 또는 등록필증을 교부하지 아니합니다.

라. 발행회사의 의무 및 책임 ("사채모집위탁계약서 제2-1조 ~ 제2-8조")

구분

원리금지급

조달자금의 사용

재무비율 유지

담보권 설정제한

내용

계약상 정하는 시기와 방법에 따라 원리금 지급

채무상환자금 및 시설자금
부채비율
400%이하
(연결재무제표 기준)
직전회계연도 자기자본의 500% 이하
(연결재무제표 기준)

구분

자산의 처분 제한

사채관리계약
이행상황보고서

사채관리회사에 대한
보고 및 통지의무

발행회사의 책임

내용

하나의 회계년도에 1회 또는 수회에 걸쳐 총액 1조원 이상의 자산 매매ㆍ양도ㆍ임대 기타
처분 금지
사업보고서 및 반기보고서 제출일로부터 30일 이내에 제출
사업보고서, 분/반기보고서, 주요사항보고서 제출시 통지, 기한이익상실사유ㆍ 원인사유
발생시 통지
허위 또는 중대한 정보가 누락된 자료 및 정보를 제출하거나 불성실한 이행으로 인하여 손해를 발생시킬시 배상책임

"갑"은 발행회사인 (주)한진을 지칭하며, "을"은 사채관리회사인 (주)BNK투자증권을 지칭합니다.

제2-1조(발행회사의 원리금지급의무)

1. “갑”은 사채권자에게 본 사채의 발행조건 및 본 계약에서 정하는 시기와 방법으로 원리금을 지급할 의무가 있다.

2. “갑”은 원리금지급의무를 이행하기 위하여 ‘본 사채에 관한 지급대행계약’에 따라 지급대행자인 우리은행 소공동지점에게 기한이 도래한 원금과 이자를 지급할 수 있는 지급자금을 예치하여야 하고, “갑”은 이를 “을”에게 통지하여야 한다.

3. “갑”이 원금 또는 이자지급의무를 이행하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 제1-2조 제11호에서 규정한 연체이자를 지급하여야 하며, 이 경우 연체이자는 지급할 날(본 계약 제1-2조 제14호에 따라 기한이익이 상실된 경우에는 기한이익상실에 따른 변제기일)로부터 기산하여 이를 실제 지급한 날의 직전일 까지 계산 한다.

제2-2조(조달자금의 사용)

1. “갑”은 본 사채의 발행으로 조달한 자금을 제1-2조 제13호에서 규정하고 있는 사용목적에 우선적으로 사용하여야 한다.

2. “갑”은 금융위원회에 증권발행실적보고서를 제출하는 경우 지체 없이 그 사실을 “을”에게 통지하여야 한다.

제2-3조(재무비율 등의 유지)

“갑”은 본 사채의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지, 다음 각 호 사항을 이행하여야 한다.

1. “갑”은 부채비율을 400% 이하로 유지하여야 한다.

(
동 재무비율은 연결재무제표를 기준으로 한다.) 단, “갑”의 최근 보고서상 부채비율은 183%, 부채규모는 2조 5,230억원이다.

제2-4조(담보권 설정 등의 제한)

1. “갑”은 본 사채의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지는 타인의 채무를 위하여 지급보증의무를 부담하거나 “갑” 또는 타인의 채무를 위하여 “갑”의 자산 전부나 일부상에 새로이 “담보권”을 설정하여서는 아니된다. 다만, 본 사채의 미지급된 원리금전액에 대하여도 담보를 동순위 및 동일한 비율로 직접 제공하여주거나 또는 “을”이 승인한 다른 담보가 제공되는 경우에는 그러하지 아니한다.

2. 제1항은 다음 각 호의 경우에는 적용되지 않는다.

① 자산의 구입대금을 조달할 목적으로 부담한 차입금채무를 담보하는 당해 자산상의 ‘담보권’

② 이행보증을 위한 담보제공이나 보증증권의 교부

③ 유치권 기타 법률에 의하여 설정되는 ‘담보권’

④ 본 사채 발행 이후 지급보증 또는 ‘담보권’이 설정되는 채무의 합계액이 최근 보고서상 ‘자기자본’의 500%를 넘지 않는 경우(동 재무비율은 연결재무제표를 기준으로 한다
.)
단,
“갑”의 최근 보고서상 설정된 지급보증 또는 담보권이 설정된 채무의 합계액은 1,296,848백만원이며 이는 “갑”의 최근 보고서상 ‘자기자본’의 94%이다.

⑤ 예외규정에 의하여 허용된 피담보 채무의 차환, 연장 또는 갱신에 의하여 발생하는 ‘담보권’ 및 타인의 채무를 위한 지급보증으로서, 당초의 피담보채무 및 지급보증금액이 증가하지 않는 경우

⑥ 프로젝트나 계약의 입찰에 응찰하거나 양해각서 체결을 하는 경우 그 성실 진행을 보장하기 위한 목적에서 해당 거래의 통상 관행에 따라 제공하는 담보나 보증

⑦ 기업 인수업무 등을 추진함에 있어 실사의 성실 진행 등을 보장하기 위한 목적에서 해당 거래의 통상 관행에 따라 제공하는 담보나 보증

⑧ 발행사가 속한 업종의 필수 가입 자율규제협회나 강제가입단체의 규약상 통상적으로 제공하여야 하는 담보나 보증

3. 제1항에 따라 본 사채를 위하여 담보가 제공되는 경우에는, 관계법령에서 허용되는 범위 내에서 “을” 또는 “을”이 지명하는 자가 본 사채권자를 위하여 당해 담보를 보유하고 실행한다. “을” 또는 “을”이 지명하는 자의 이러한 담보보유 및 실행에 소요되는 합리적인 필요비용은 “갑”이 부담하며 “을”의 요청이 있는 경우 “갑”은 이를 선지급 하여야 한다.

4. 전항의 경우, 목적물의 성격상 적합한 경우 “을”은 해당 담보를 담보 목적의 신탁 등의 방법으로 신탁회사 등으로 하여금 이를 수탁처리 하게 할 수 있다.

제2-5조(자산의 처분제한)

1. “갑”은 하나의 회계년도에 1회 또는 수회에 걸쳐 총액 1조원(자산처분후 1년 이내에 처분가액 등을 재원으로 취득한 자산이 있는 경우에는 이를 차감한다) 이상의 자산을 매매·양도·임대 기타 처분할 수 없다. (동 재무비율은 연결재무제표를 기준으로 한다.) 단,
“갑”의 최근 보고서상 자산규모(자산총계)는 3조 9,029억원이다.

2. “갑”은 매매·양도·임대 기타 처분에 의하여 획득한 현금으로 채무를 상환하는 경우 본 사채보다 선순위채권을 대상으로 하여야 한다.

3. 제1항의 처분 제한은 다음의 경우 적용되지 아니한다.

① “갑”의 일상적이고 통상적인 업무 중 일부가 금융자산의 취득과 처분 등의 업무인 경우 시장거래, 약관에 의한 정형화된 거래 등 일반적으로 그 불공정성을 의심할 개연성이 없는 방법에 의한 통상 업무로서의 금융자산의 처분

② 정당한 공정가액 기타 일반적으로 그 불공정성을 의심할 개연성이 없는 방법에 의한 재고 자산의 처분

제2-5조의2(지배구조변경 제한)

“갑”은 본 사채의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지 “갑”의 지배구조 변경사유가 발생하지 않도록 한다. 지배구조 변경사유란 “갑”의 최대주주가 변경되는 경우를 말한다. 단, 다음 각 목의 경우는 이조항에서 말하는 지배구조변경으로 보지아니한다.

가. 법 제147조에 의한 보고사항을 통해 확인 가능한 경우로서 경영권 지배목적이 아닌경우

나. 「기업구조조정 촉진법」, 「채무자 회생 및 파산에 관한 법률」또는 채권자간 별도 약정 등에 의거 기업구조조정이나 회생을 위하여 실행된 출자전환 등에 따라 지배구조가 변경되는 경우

다. 예금자보호법에 의한 예금보험공사가 「예금자보호법」, 「채무자 회생 및 파산에 관한 법률」, 「금융산업 구조개선에 관한 법률」, 「공적자금관리특별법」에 따라 부실금융회사 정리 등 업무, 공적자금 회수 업무 등을 수행하는 과정에서 지배구조가 변경되는 경우

라. 「예금자보호법」에 의한 예금보험공사 또는 정리금융회사가 보유지분을 매각하여 지배구조가 변경되는 경우

“갑”이 법 제159조 또는 제160조에 따라 최근 제출한 보고서상 최대주주는 “(주)한진칼”이며 지분율은 24.16%이다.

제2-6조(사채관리계약이행상황보고서)

1. “갑”은 금융위원회 등에 제출하는 사업보고서 및 반기보고서 제출일로부터 30일 이내에 본 사채와 관련하여 <별첨1> 양식의 「사채관리계약이행상황보고서」를 작성하여 “을”에게 제출하여야 한다.

2. 제1항의 「사채관리계약이행상황보고서」에는 “갑”의 외부감사인이 「사채관리계약이행상황보고서」의 내용에 사실과 상위한 사항이 없는가를 확인한 확인서 및 관련증빙자료를 첨부하여야 한다. 단, 「사채관리계약이행상황보고서」의 내용이 "갑"의 외부감사인이 작성한 직전 기말 또는 반기 감사보고서(검토보고서)의 내용과 일치하거나 동 보고서의 내용에서 확인될 수 있는 경우에는 위 확인서의 제출을 감사보고서(검토보고서)의 제출로 갈음할 수 있다.

3. “갑”은 제1항의 「사채관리계약이행상황보고서」에 “갑”의 대표이사, 재무담당책임자가 기명날인하도록 하여야 한다.

4. “을”은 사채관리계약이행상황보고서를 “을”의 홈페이지에 게재하여야 한다.

제2-7조(발행회사의 사채관리회사에 대한 보고 및 통지의무)

1. “갑”은 법 제159조 또는 제160조에 따라 보고서를 제출한 경우 지체 없이 그 사실을 “을”에게 통지하여야 한다.

2. “갑”이 법 제161조의 규정에 의하여 신고를 하여야 하는 때에는 신고의무 발생일에 지체 없이 신고한 내용을 “을”에게 통지하여야 한다.

3. “갑”은 ‘기한이익상실사유’의 발생 또는 ‘기한이익상실 원인사유’가 발생한 경우에는 지체 없이 이를 “을”에게 통지하여야 한다.

4. “갑”은 본 사채 이외의 다른 금전지급채무에 관하여 기한이익을 상실한 경우에는 이를 “을”에게 즉시 통지하여야 한다.

5. “을”은 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환액’의 10분의1 이상을 보유하는 사채권자가 요구하는 경우에는 관계법령의 위반이 없는 이상 “갑”으로부터 제공받은 자료 및 정보의 사본을 요구일로부터 7일 이내에 교부하여야 한다.

제2-8조(발행회사의 책임)

“갑”이 본 계약과 관련된 사항을 이행함에 허위 또는 중대한 정보가 누락된 자료 및 정보를 제출하거나 불성실한 이행으로 인하여 “을” 또는 본 사채권자에게 손해를 발생시킨 때에는 “갑”은 이에 대하여 배상의 책임을 진다.

2. 사채관리계약에 관한 사항

가. 당사가 본 사채의 발행과 관련하여 2022년 05월 26일 (주)BNK투자증권과 맺은 사채관리계약과 관련하여 조달자금의 사용, 재무비율 등의 유지, 담보권설정 등의 제한, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 사채관리회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다.

(1) 사채관리회사에 관한 사항

- 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[회 차 : 99-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1

48,000,000,000

3,500,000
정액 수수료 : 3,500,000

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 상기 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

[회 차 : 99-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
40,000,000,000
3,500,000
정액 수수료 : 3,500,000

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 상기 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

- 사채관리회사, 주관회사 및 발행기업 간 거래관계 여부

구 분
해당 여부

주주 관계
사채관리회사가 발행회사의
최대주주 또는 주요주주 여부
해당 없음

계열회사 관계
사채관리회사와 발행회사 간 계열회사 여부
해당 없음

임원겸임 관계
사채관리회사의 임원과
발행회사 임원 간 겸직 여부
해당 없음

채권인수 관계
사채관리회사의
주관회사 또는 발행회사 채권인수 여부
해당 없음

기타 이해관계
사채관리회사와 발행회사 간
사채관리계약에 관한 기타 이해관계 여부
해당 없음

- 사채관리회사의 사채관리실적 (2022년 05월 25일 기준)

구분

실적

2017년

2018년

2019년

2020년

2021년
2022년

계약체결 건수

3

4

13

15

8

5

계약체결 위탁금액 (억원)

1,300

3,630

15,000

19,950

14,770

7,720

- 사채관리 담당 조직 및 연락처

사채관리회사
담당조직
연락처

(주)BNK투자증권

기업금융부

02-3215-7592

나. 사채관리회사의 권한("사채모집위탁계약서 제4-1조, 제4-2조")

"갑"은 발행회사인 (주)한진을 지칭하며, "을"은 사채관리회사인 (주)BNK투자증권를 지칭합니다.

제4-1조(사채관리회사의 권한)

1. “을”은 다음 각 호의 행위를 할 수 있다. 단, 제1-2조 제14호 나목 (1)의 각 요건 중 어느 하나를 충족하는 경우로서 이에 근거한 사채권자의 서면에 의한 지시가 있는 경우 “을”은 다음 각 호의 행위를 하여야 한다. 다만, 동 단서에 따른 지시에 의해 “을”이 해당 행위를 하여야 하는 경우라 할지라도, “갑”의 잔존 자산이나 자산의 집행가능성 등을 고려할 때 소송의 실익이 없거나 투입되는 비용을 충당하기에 충분한 정도의 배당가능성이 없다는 점을 “을”이 독립적인 회계 또는 법률자문을 통하여 혹은 기타 객관적인 자료를 근거로 소명할 수 있는 경우, “을”은 해당 요청을 하는 사채권자들에게, 다음 각 호 행위 수행에 필요한 비용의 선급이나 그 지급의 이행보증, 기타 소요 비용 충당에 필요한 합리적 보상을 제공할 것을 요청할 수 있고 그 실현시까지 “을”은 상기 지시에 응하지 아니할 수 있다.

① 원금 및 이자의 지급의 청구, 이를 위한 소제기 및 강제집행의 신청

② 원금 및 이자의 지급청구권을 보전하기 위한 가압류·가처분 등의 신청

③ 다른 채권자에 의하여 개시된 강제집행절차에서의 배당요구 및 배당이의

④ 파산, 회생절차 개시의 신청

⑤ 파산, 회생절차 개시의 신청에 관한 재판에 대한 즉시항고

⑥ 파산, 회생절차에서의 채권의 신고, 채권확정의 소제기, 채권신고에 대한 이의, 회생계획안의 인가결정에 대한 이의

⑦ “갑”이 다른 사채권자에 대하여 한 변제, 화해 기타의 행위가 현저하게 불공정한 때에는 그 행위의 취소를 청구하는 소제기 및 기타 채권자취소권의 행사

⑧ 사채권자집회의 소집 및 사채권자집회 결의사항의 집행(사채권자집회결의로써 따로 집행자를 정한 경우는 제외)

⑨ 사채권자집회에서의 의견진술

⑩ 기타 사채권자집회결의에 따라 위임된 사항

2. 제1항의 행위 외에도 “을”은 본 사채의 원리금을 지급받거나 채권을 보전하기 위하여 필요한 재판상·재판외의 행위를 할 수 있다.

3. “을”은 다음 각 호의 사항에 대해서는 사채권자 집회의 유효한 결의가 있는 경우 이에 따라 재판상, 재판외의 행위로서 이를 행할 수 있다.

① 본 사채의 발행조건의 사채권자에게 불이익한 변경 : 본 사채 원리금지급채무액의 감액, 기한의 연장 등

② 사채권자의 이해에 중대한 관계가 있는 사항 : “갑”의 본 계약 위반에 대한 책임의 면제 등

4. 본 조에 따른 행위를 함에 있어서 “을“이 지출하는 모든 비용은 이를 “갑”의 부담으로 한다.

5. 전 항의 규정에도 불구하고 “을”은 “갑”으로부터 본 사채의 원리금 변제로서 지급받거나 집행, 파산, 회생절차 등을 통해 배당받은 금원에서 자신이 지출한 전항의 비용을 최우선적으로 충당할 수 있다. 이 경우 “을”의 비용으로 충당된 한도에서 사채권자들은 “갑”으로부터 본 사채에 대해 유효한 원리금의 지급을 받지 아니한 것으로 보며 해당 금액에 대하여 사채권자는 여전히 “갑”에 대한 사채권자로서의 권리를 보유한다. 만일, 제1항 본문 후단에 따른 “을”의 비용 선급 등 요청에 따라 해당 비용을 선급하거나 대지급한 사채권자가 있는 경우 그 실제 지급된 금액의 범위에서 본 항에 의한 “을”의 비용 우선 충당 권리는 해당 금원을 선급 또는 대지급한 사채권자들에게 그 실제 지출한 금액의 비율에 따라 안분비례 하여 귀속한다.

6. “갑” 또는 사채권자의 요구가 있는 경우 “을”은 본 조의 조치와 관련하여 지출한 비용의 명세를 서면으로 제공하여야 한다.

7. 본 조에 의한 행위에 따라 “갑”으로부터 지급 받는 금원이 있거나 집행, 파산, 회생절차 등을 통해 배당 받은 금원이 있는 경우, “을”은 이로부터 제5항에 따라 우선 충당할 권리가 있는 비용에 이를 충당하고(만일 대지급한 사채권자가 있는 경우에는 그 증빙을 받아 해당 사채권자에게 그 대지급한 금원을 지급한다) 나머지 금원은 이를 선량한 관리자의 주의로서 보관한다.

8. “을”은 제7항에 따라 보관하게 되는 금원(이하 이 조에서 “보관금원”)이 발생하는 경우, 즉시 사채권자들로 하여금 자신의 사채에 기한 권리를 신고하도록 공고 하여야 한다. 이 경우 권리의 신고기간은 1개월 이상이어야 한다. 만일, “갑”이 지급한 금원이나 집행, 파산 또는 회생 등의 절차에 의해 배당 받은 금원이 전부가 아니라 일부에 해당하고 장래 추가적인 지급이나 배당이 있는 경우 그 실제 지급이나 배당을 수령한 즉시 “을”은 이를 공고 하여야 한다.

9. 전항 기재 권리 신고기간 종료시 "을"은 신고된 각 사채권자에 대해, 제7항의 보관금원을 "본 사채의 미상환잔액"에 따라 안분비례 하여 사채권면이나 전자증권법 제 39조에 따른 소유자증명서(이하 "소유자증명서"라 한다)와의 교환으로써 해당 금원을 지급한다. 만일, "갑"이 지급한 금원이나 집행, 파산 또는 회생 등의 절전에 의해 배당받은 금원이 전부가 아니라 일부에 해당하고 장래 추가적인 지급이나 배당이 예정 되어 있거나 합리적으로 예상되는 경우 "을"은 교부받은 사채권이나 소유자증명서에 지급하는 금액을 기재하거나 이 뜻을 기재한 별도 서면을 첩부하고 기명날인하여 이를 해당 사채권자에게 반환하며, 해당 사채를 보유하는 사채권자가 차회에 추가적인 지급을 받고자 하는 경우 반드시 이와 같이 "을"이 기재한 지급의 뜻이 기재되거나 그와 같은 뜻이 기재된 문서가 첩부된 사채권이나 소유자증명서를 다시 "을"에게 교부하여야 한다.

10. 사채 미상환 잔액을 산정함에 있어 "을"이 사채권자가 제공한 소유자증명서나 사채권을 신뢰하여 이를 기초로 보관금원을 분배한 경우 "을"은 이에 대해 과실이 있지 아니하다.

11. 신고기간 종료시까지 해당 사채권자가 권리를 신고하지 아니하거나 권리신고를 하고도 이후 사채권이나 소유자증명서를 교부하고 지급을 신청하지 아니한 경우 해당 사채권자에게 지급될 금원은 이를 공탁할 수 있다.

12. 보관금원에 대해 보관기간 동안의 이자 발생하지 아니하며 “을”은 이를 지급할 책임을 부담하지 아니 한다.

제4-2조(사채관리회사의 조사권한 및 발행회사의 협력의무)

1. “을”은 다음 각 호의 사유가 있는 경우에는 “갑”의 업무 및 재산상황에 대하여 정보 및 자료의 제공요구, 실사 등 조사를 할 수 있고, “갑”은 이에 성실히 협력하여야 한다.

① “갑”이 본 계약을 위반하였거나 위반하였다는 합리적 의심이 있는 경우

② 기타 본 사채의 원리금지급에 관하여 중대한 영향을 미친다고 합리적으로 판단되는 사유가 발생하는 경우

2. 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의 과반수이상을 보유한 사채권자가 제1항 각 호 소정의 사유를 소명하여 “을”에게 서면으로 요구하는 경우 “을”은 제1항의 조사를 하여야 한다. 다만, “을”이 “갑”의 잔존 자산이나 자산의 집행가능성 등을 고려하여 조사나 실사의 실익이 없거나 투입되는 비용을 충당하기에 충분한 정도의 배당가능성이 없거나 사채권자의 소명 내용이 합리적인 근거를 결하였음을 독립적인 회계 또는 법률자문 결과, 기타 객관적인 자료를 근거로 소명하는 경우 “을”은 사채권자집회에서의 결의 또는 해당 요청을 하는 사채권자에게, 해당 조치 수행에 필요한 비용의 선급이나 그 지급의 이행보증 기타 소요 비용 충당에 필요한 합리적 보장을 제공할 것을 요청할 수 있고 그 실현시까지 상기 지시에 응하지 아니할 수 있다.

3. 제2항에 따른 사채권자의 요구에도 불구하고 “을”이 조사를 하지 아니하는 경우에는 제2항의 규정 여하에 불구하고, 사채권자집회의 결의, 또는 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의 3분의2 이상을 보유한 사채권자의 동의를 얻어 사채권자는 직접 또는 제3자를 지정하여 제1항의 조사를 할 수 있다.

4. 제1항 내지 제3항의 규정에 의한 “을”의 자료제공요구 등에 따른 비용은 “갑”이 부담한다. 다만, 해당 조사나 자료요구 및 실사 등은 합리적인 범위에 의한 것이어야 하며 이를 초과할 경우의 비용에 대하여는 “갑”이 이를 부담하지 아니한다.

5. “갑”의 거절, 방해, 비협조 혹은 자료 미제공 등으로 인한 조사나 실사 미진행시 “을”은 이에 대하여 책임을 부담하지 아니한다.

6. 본 조의 자료제공요구나 조사, 실사 등과 관련하여 “갑”이 상기 제1항 각 호 소정의 사유에 해당하지 아니함을 증빙하거나 자료 등을 공개하지 아니할 법규적인 의무가 있음을 증빙할 수 있는 합리적인 근거 없이 자료제공, 조사 혹은 실사에 대한 협조를 거절하거나, 이를 방해한 경우 이는 “갑”의 이 계약상의 의무위반을 구성한다.

다. 사채관리회사의 의무 및 책임("사채모집위탁계약서 제4-3조 및 제4-4조")

"갑"은 발행회사인 (주)한진을 지칭하며, "을"은 사채관리회사인 (주)BNK투자증권을 지칭합니다.

제4-3조(사채관리회사의 공고의무)

1. “갑”의 원리금지급의무 불이행이 발생하여 계속되고 있는 경우에는, “을”은 이를 알게 된 때로부터 7일 이내에 그 뜻을 공고하여야 한다.

2. 제1-2조 제14호 가목 (1)에 따라 “갑”에 대하여 기한이익이 상실된 경우에는 “을”은 이를 즉시 공고하여야 한다. 다만, 발생한 사정의 성격상 외부에서 별도의 확인조사를 행하지 아니하거나 “갑”의 자발적 통지나 협조가 없이는 그 발생 여부를 확인할 수 없거나 그 확인이 현저히 곤란한 사정이 있는 경우에는 그렇지 아니하며 이 경우 “을”이 이를 알게된 때 즉시 그 뜻을 공고하여야 한다.

3. 제1-2조 제14호 가목 (2)에 따라 ‘기한이익상실 원인사유’가 발생하여 계속되고 있는 경우에는, “을”은 이를 알게 된 때로부터 7일 이내에 그 뜻을 공고하여야 한다.

4. “을”은 “갑”에게 본 계약 제1-2조 제14호 라목에 따라 조치를 요구한 경우에는 조치요구일로부터 30일 이내에 그 내용을 공고하여야 한다.

5. 제3항과 제4항의 경우에 “을”이 공고를 하지 않는 것이 사채권자의 최선의 이익이라고 합리적으로 판단한 때에는 공고를 유보할 수 있다.

제4-4조(사채관리회사의 의무 및 책임)

1. “갑”이 “을”에게 제공하는 보고서, 서류, 통지를 신뢰함에 대하여 “을”에게 과실이 있지 아니하다. 다만, “을”이 그 내용상 오류를 알고 있었던 경우이거나 중과실로 이를 알지 못한 경우에는 그렇지 아니 하며, 본 계약에 따라 “갑”이 “을”에게 제출한 보고서, 서류, 통지 기재 자체로서 ‘기한이익상실사유’ 또는 ‘기한이익상실 원인사유’의 발생이나 기타 “갑”의 본 계약 위반이 명백한 경우에는, 실제로 “을”이 위의 사유 또는 위반을 알았는가를 불문하고 그러한 보고서, 서류, 통지 수령일의 익일로부터 7일이 경과하면 이를 알고 있는 것으로 간주한다.

2. “을”은 선량한 관리자의 주의로써 본 계약상의 권한을 행사하고 의무를 이행하여야 한다.

3. “을”이 본 계약이나 사채권자집회결의를 위반함에 따라 사채권자에게 손해가 발생한 때에는 이를 배상할 책임이 있다.

라. 사채관리회사의 사임 등 변경에 관한 사항("사채모집위탁계약서 제4-6조")

"갑"은 발행회사인 (주)한진을 지칭하며, "을"은 사채관리회사인 (주)BNK투자증권을 지칭합니다.

제4-6조(사채관리회사의 사임)

1. “을”은 본 계약의 체결 이후 상법시행령 제27조 각호의 이익충돌사유가 발생한 경우에는 그 사유의 발생일로부터 30일 이내에 사임하여야 한다. “을”이 사임하지 아니하는 경우에는 각 사채권자는 법원에 “을”의 해임과 사무승계자의 선임을 청구할 수 있다. 다만, 새로운 사채관리회사가 선임되기까지 “을”의 사임은 효력을 갖지 못하고 “을”은 그 의무를 계속하여야 하며, 이와 관련하여 “을”은 자신의 책임으로 이익 상충 및 정보교류차단을 위한 적절한 조치를 취하여야 하고, 그 위반시 이에 따른 책임을 부담한다. 만일, 새로운 사채관리회사의 선임에 따라 추가 되는 비용이 있는 경우 이는 “을”의 부담으로 한다.

2. 사채관리회사가 존재하지 아니하게 된 때에는 “갑”과 사채권자집회의 일치로써 그 사무의 승계자를 정할 수 있다. 이 경우 합리적인 특별한 사정이 없는 한 사채관리회사의 보수 및 사무처리비용 기타 계약상의 의무에 있어서 발행회사가 부당하게 종전에 비하여 불리하게 되어서는 아니 된다.

3. “을”이 사임 또는 해임된 때로부터 30일 이내에 사무승계자가 선임되지 아니한 경우에는 단독 또는 공동으로 ‘본 사채의 미상환잔액’의 10분의 1 이상을 보유하는 사채권자는 법원에 사무승계자의 선임을 청구할 수 있다.

4. “을”은 “갑”과 사채권자집회의 동의를 얻어서 사임할 수 있으며, 부득이한 사유가 있는 경우에 법원의 허가를 얻어 사임할 수 있다.

5. “을”의 사임이나 해임은 사무승계자가 선임되어 취임할 때에 효력이 발생하고, 사무승계자는 본 계약상 규정된 모든 권한과 의무를 가진다.

마. 사채관리회사인 (주)BNK투자증권은 선량한 관리자의 주의로써 사채관리계약상의 권한을 행사하고 의무를 이행하여야 합니다. 기타 자세한 사항은 첨부된 사채관리계약서(구 사채모집위탁계약서)를 참고하시기 바랍니다.

바. 본 사채에 대한 원리금 상환은 전적으로 발행사인 ㈜한진의 책임입니다. 투자자께서는 발행회사의 리스크에 대하여 충분히 숙지하시고 투자하시기 바랍니다.

III. 투자위험요소

1. 사업위험

당사는 1958년 설립된 국내 상위권의 종합물류기업으로서 택배, 육상운송, 항만하역, 운송주선 등 육상화물 운송을 주력사업으로 영위하고 있는 한진그룹 계열의 상장업체입니다.

물류산업은 그 특성상 수출입 물동량 및 경기에 민감한 산업으로 외부의 영향을 많이받지만, 당사의 경우 수요기반이 차별화된 다각화된 사업포트폴리오를 보유하여 영업수익 변동성이 낮게 형성되어 있습니다. 또한 당사는 전국적인 물류기반 시설 및 장비 등을 기반으로 사업포트폴리오간 시너지 창출로 양호한 매출 성장세를 시현하며 업계 상위의 시장지위를 유지하고 있습니다.

당사는 증권신고서 작성기준일 현재 물류, 택배, 글로벌사업 등을 영위하고 있으며, 2022년 1분기말 연결기준 사업부문별 총매출액 및 영업이익에서 차지하는 비율은 아래와 같습니다.

[사업별 매출액 및 비율 현황]
(단위: 백만원)

구 분
매출액
영업이익

금액
비중
금액
비중

물류사업
286,862
40.6%
26,993
78.5%

택배사업
318,586
45.1%
6,375
18.5%

글로벌사업
127,778
18.1%
3,189
9.3%

연결조정액
(26,971)
(3.8%)
(2,157)
(6.3%)

연결후금액
706,255
100.0%
34,400
100.0%

출처 : 당사 분기보고서.

당사는 투자 의사결정에 중대한 영향을 미친다고 판단되는 사항들을 위주로 투자위험요소를 작성하였습니다. 그럼에도 불구하고, 당사가 관련성이 적다고 판단하거나 미처 파악하지 못해 기재하지 않은 위험요소가 원인이 되어 경영 환경이 악화될 가능성을 배제할 수 없습니다. 투자자께서는 아래 기재한 투자위험요소 뿐만 아니라 다양한 정보를 면밀히 검토하여 의사결정에 참고하시기 바랍니다.

[가. 택배단가 하락 위험]

2022년 1분기말 연결기준 당사 매출액의 약 45.1%의 비중을 차지하는 택배산업은 기업들의 물류 아웃소싱 확대, 1인가구 증가, 온라인/모바일시장의 급성장에 따른 전자상거래의 활성화 등의 요인으로 급속도로 성장하였습니다. 작년 택배 단가 인상으로 업계의 수익성은 개선되었고, 최근 10년간 지속적인 성장을 해왔지만,

택배시장은 성숙기에 접어든 시장이기에 다시금 성장세가 둔화될 수 있고, 화주기업에 대한 낮은 가격협상력, 택배 취급물량 확보를 위한 높은 경쟁강도를 가지고 있습니다.
이러한 요인들은 택배단가 하락의 원인이 되어 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

2022년 1분기말 연결기준 당사 매출액의 약 45.1% 비중을 차지하는 택배부문은 1인가구 증가, 온라인/모바일시장의 급성장 등 전자상거래의 활성화로 인하여 중요성이날로 확대되고 있습니다. 특히 기업들의 물류 아웃소싱 확대, 소셜커머스 시장 급성장, 해외직구 소비 급증 등에 힘입어 지속적인 성장을 보이고 있는 가운데 IoT, 빅데이터, 드론, 로봇, 블록체인, 핀테크 등 다양한 첨단기술과 물류산업이 융합되면서 물류산업은 차세대 핵심산업으로 전망되고 있습니다.

[국내 택배 시장 현황]

기간
매출액(억 원)
물동량(만 박스)
평균단가(원)

2012년
35,232
140,598
2,506

2013년
37,348
150,931
2,475

2014년
39,756
162,325
2,449

2015년
43,437
181,596
2,392

2016년
47,444
204,666
2,318

2017년
52,145
231,946
2,248

2018년
56,673
254,278
2,229

2019년
63,303
278,980
2,269

2020년
74,925
337,373
2,221

2021년
85,887
362,967
2,366

2021년 4월
26,580
117,037
2,273

2022년 4월
30,472
127,072
2,353

출처 : 한국통합물류협회, 국가물류통합정보센터

또한, 2021년 기준 우리나라 택배업계는 물동량 기준 36억 2,967만개를 처리하였으며 이는 2020년 기준 33억 7,373만개 대비 7.59% 증가한 수치입니다. 2022년 4월 기준으로도 우리나라 택배업계는 12억 7,072만개를 처리하며, 2021년 4월 기준 11억 7,037만개 대비 8.57% 증가하였습니다.
앞으로도 실속형 O2O 소비자들이 늘어나면서 택배물동량은 더욱 늘 것으로 전망되며, 기존의 TV홈쇼핑, 전자상거래는 물론 라이브커머스 시장의 급격한 성장 등으로 인해 택배산업은 지속적인 성장이 예상됩니다. 주요 유통 업체들 또한 다양한 배송 상품을 제공하고 있어 시장 규모도 점차 확대될 것으로 전망됩니다. 또한, 2020년 초부터 전세계적으로 유행하고 있는 신종 코로나19 바이러스 감염증(코로나19)의 영향으로 언택트 소비 증가 역시 택배 수요가 크게 증가시켰습니다.

2022년도 기준 택배시장의 매출액은 약 8조 5,887억원으로, 2021년도 대비 14.6% 증가하였습니다. 2022년 4월 기준으로는 매출액 3조 472억으로 전년 동기대비 14.64% 증가하며, 지속적인 성장세를 보여주었습니다. 또한 택배시장의 경쟁 과열로 2012년 이후 지속적으로 낮아지던 택배 평균단가도 2021년
업계 전반에 걸친 택배비 인상을 통해 2021년 2,366원을 기록하며 2020년도 말 대비 6.55% 증가하였습니다. 이후 다소 하락하여 2022년 4월 기준 2,353원을 기록 중이나, 전년도의 인상율에 비해서 하락 폭은 작은 편이라 판단됩니다. 단가의 인상은 택배업계의 성장성에 긍정적인 영향을 주는 요소이나, 택배시장이 경쟁이 과열된 시장이라는 점을 고려할 때,

단가의 변동방향은 다시 변화할 가능성이 존재합니다. 

택배시장은 현재 지속적인 성장을 하고 있으나 성숙기에 접어들면서 성장세가 다시금 둔화될 수 있고, 업체간 서비스의 차별성이 크지 않은 가운데, 화주기업에 대한 낮은 가격협상력, 택배 취급물량 확보를 위한 높은 경쟁강도 등을 감안할 때 취급단가 하락의 위험은 항상 존재함으로 판단됩니다. 따라서 업체들과의 치열한 단가경쟁으로 또다시 택배단가의 하락이 이어질 경우 산업 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 이에 대한 지속적인 모니터링이 필요하다고 판단됩니다. 따라서 투자자들께서는 투자 전 택배시장의 현황 및 전망에 대해 면밀히 검토 후 투자에 임하시기 바랍니다.

[나. 산업 내 경쟁 심화 위험]

국내 택배시장은
규모의 경제를 통해 택배단가 측면에서 경쟁력을 확보한 대형 택배업체 위주로 재편
되고 있으며, 소수의 업체가 전체 물량의 상당량을 취급하는 과점적 시장구조를 이루고 있습니다. 이러한
시장환경 속에서 새로운 글로벌 거대 사업자의 국내 진입 및 기존 중소사업자들 간의 인수합병 등 합종연횡을 통해 높은 시장점유율을 차지하는 새로운 사업자가 등장할 가능성이 있습니다.
이러한 택배 업계 재편과 시장 환경변화에 선제적으로 대응하지 못할 경우, 당사의 영업수익성은 물론 시장지위까지 위협 받을 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

국내 택배산업은 규모의 경제를 통해 택배단가 경쟁력을 확보한 대형 업체 위주로 재편되고 있습니다. 온라인쇼핑 증가에 따른 택배 물동량의 증가가 지속되는 가운데, 지연없이 물량을 소화할 수 있는 인프라를 보유하고 있는 대형사 중심으로 물동량이 집중되고 있기 때문입
니다.
2021년 기준, 국내 택배업계는 상위 4개사가 84.9%의 시장점유율(물량 기준)을 차지하고 있는 독과점 형태를 보이고 있습니다. 이들 대형사 간의 시장 확보를 위한 인수합병 및 경쟁은 더욱 치열하게 전개될 것으로 예상됩니다.

[국내 택배시장 주요 M&A 내역]

시기
인수기업
피인수기업

1989.02
금호그룹
제일특송

1990.11
금호그룹
대성기업, 인천화물, 중앙화물, 호남화물, 서울고속화물

1993.09
아세아상선(주)
대성기업

1994.02
아세아상선(주)
우신국제운송

1994.05
동서배송운수
금호특송, 서울고속화물

1999.1
CJ GLS
택배나라

2000.02
삼성물산
HTH 인수

2000.04
아주그룹
동서남북물류

2000.09
새한정보기술
동서통운(DS택배)

2003.07
KT로지스
뉴한국택배, 이트랜스택배

2006.01
두산그룹
고려택배의 일반택배 부문

2007.02
유진그룹
로젠택배

2006.05
CJ GLS
HTH택배

2007.04
동부건설
훼미리택배 인수

2007.1
가로수닷컴
네덱스 인수

2007.05
동원그룹
KT로지스택배

2007.12
동원그룹
아주택배

2008.02
KG케미컬
옐로우캡택배

2008.03
금호아시아나그룹
대한통운

2008.08
CJ GLS
사가와익스프레스코리아

2008.09
한진
신세계 드림 익스프레스(세덱스)

2010.06
CJ GLS
SC 로지스

2010.11
나이스
로젠택배

미래에셋 PEF

2011.12
CJ그룹
대한통운 인수

2013.03
이지스 엔터프라이즈
KGB택배

2013.04
씨제이대한통운 합병 완료

2013.07
베어링 PEA
로젠택배 인수

2014.08
롯데그룹
현대로지스틱스 지분을 매입한 SPC 지분 인수

2014.12
KG그룹(옐로우캡택배)
동부택배

2015.05
로젠택배
KGB택배

2017.02
KG로지스
KGB택배

2020.03
로젠택배
로젠택배 매각 불발

2021.07
대명화학
로젠택배 인수

출처 : 물류산업총람, 언론 보도

2013년 4월 택배업계 1위, 2위 사업자인 舊 대한통운과 CJ GLS가 CJ대한통운으로 합병했으며, CJ대한통운은 현재 업계 1위의 시장점유율을 기록하고 있습니다. 또한 2013년 전자금융결제업체인 이지스 엔터프라이즈가 중견택배업체 KGB의 지분을 인수하여 택배시장에 등장하였고, 같은 해 홍콩계 사모투자펀드인 베어링 프라이빗 에쿼티 아시아가 로젠택배를 인수하기도 하였습니다. 또한 현대로지스틱스는 2015년 1월 롯데그룹에 편입되었으며, 2016년 12월 롯데글로벌로지스(주)로 사명을 변경했으며 롯데택배 브랜드로 택배업을 영위하고 있습니다.

로젠택배는 2016년 초 다시 시장에 매물로 나와 2016년 9월 CVC캐피탈파트너스가 로젠택배 인수를 위한 주식매매계약을 체결했으나 거래가 중단되었고, 2020년 3월 재차 매물로 나와 사모펀드(PEF) 웰투시인베스트먼트와의 최종 협상단계에서 결렬되었습니다. 2021년 7월 9일 대명화학
은 로젠택배의 지분 100%를 취득하는 양수도계약서 체결을 알리며 로젠택배의 주인이 되었습니다.
로젠택배는 2021년 기준 시장 내 8.1% 내외의 점유율을 차지하는 업체입니다. 대명화학은 종합의류판매 회사인 코웰패션 주식회사를 자회사로 갖고 있는 만큼 향후 시장 구조변화에 따른 위협이 있을 수 있습니다.

국내 택배업체인 KG로지스는 2014년 12월 동부택배 인수합병에 이어 2017년 2월 KGB택배 지분 100%를 취득하며 업계 내 상위 5개사(CJ대한통운, 롯데글로벌로지스, 한진, 우체국택배, 로젠택배)가 과점하는 택배시장의 점유율 확대 및 매출규모 확대를 도모를 위헤 공격적인 M&A를 단행하였습니다. 이와 같이 택배산업 경쟁업체의 인수 합병이 지속적으로 발생하고 있어 향후 택배산업 내 경쟁은 더욱 치열해질 전망되며, 택배업계 M&A로 인한 시장 재편은 당사 수익성의 변동성을 증대시키는 요인으로 작용할 수 있습니다.

이처럼 택배시장은 규모의 경제를 통한 택배단가 측면에서 경쟁력을 보유한 대형 택배업체 위주로 재편되고 있으며, 소수의 업체가 전체 물량의 상당량을 취급하는 과점적 시장구조를 이루며 경쟁이 심화되었습니다. 또한, 택배시장 구조는 새로운 글로벌 거대 사업자의 국내 진입 및 기존 중소사업자들 간의 인수합병 등 합종연횡을 통해 높은 시장점유율을 차지하는 새로운 사업자가 등장할 가능성이 있습니다. 이러한 택배시장 재편과 시장 환경변화에 선제적으로 대응하지 못할 경우 영업 수익성은 물론 시장지위에 위협을 받을 수 있는 점 유의하시기 바랍니다.

[다. 유통업체의 자체 배송 강화 위험]

최근
모바일을 중심으로 온라인 쇼핑시장 규모가 지속적으로 확대되는 추세이며, 주문한 상품을 단기간에 배송 받기 원하는 고객의 니즈에 부합하여
물류센터를 기반으로 한 배송경쟁력을 강화한 온라인쇼핑몰이 등장하여 택배업체를 이용하지 않고 자체배송 시스템구축을 위해 공격적인 투자를 진행하고있습니다. 향후 국내
소매시장의 주도권은 온라인쇼핑 시장을 누가 더 많이 확보하느냐에 좌우될 전망으로 상품군별 특색에 맞춘 물류 경쟁력 강화가 핵심 경쟁력이 될 전망입니다.
유통업체들의 자체 물류 시스템이 더욱 강화되거나, 다른 대형 사업자가 신규 자체 배송을 시작할 경우 당사 택배사업의 수익성에 영향을 줄 수 있으니 이 점 유의하시기 바랍니다.

소비침체와 각종 규제로 인해 백화점과 대형마트 등이 주춤한 지난 3년 동안에도 온라인쇼핑은 두 자릿수 성장을 유지하면서 소비 Traffic을 빠르게 흡수하고 있습니다. 그 이유 중 하나는 더 많은 상품을 빠르고 편하게 제공하기 때문으로 과거 대형 오프라인 유통업체들이 로케이션과 규모의 경제를 바탕으로 독차지했던 접근성, 상품의 다양성이라는 가치가 인터넷과 모바일로 인해 희석되고 있기 때문입니다. 이러한 변화에 발맞추어 기존 오프라인 유통업체들도 온라인에 대한 투자를 지속하고 있는 상황입니다.

2021년 온라인쇼핑 거래금액은 187조 784억원을 기록하였으며 이는 전년 동기 대비 18.91% 증가한 수치입니다. 특히 모바일 쇼핑의 경우 같은 기간 108조 695억원에서 135조 5,163억으로 25.39% 증가하였습니다. 이러한 증가 추세는 2022년에도 이어져, 2022년 1분기 기준 온라인 쇼핑 거래금액과 모바일 쇼핑 거래금액은 각각 49조 1287억원, 37조 73억원을 기록하며 전년 동기 대비 각각 11.84%, 17.99% 증가하였습니다. 이러한 거래액의 증가 추세는 코로나19 바이러스로 인하여 외출을 지양
하고 집에 있는 시간이 증가하여 반사된 이익으로 이해됩니다.

2022년 1분기 기준, 전년 동기 대비 가장 큰 폭의 증가율을 보인 상품군은 문화 및 레저서비스로 76.03% 증가한 모습을 보여주었습니다. 그 다음으로는 여행 및 교통서비스가 같은기간 57.60% 증가하며, 두번째로 큰 폭의 증가율을 보였습니다. 이는 최근의 취미 및 문화 생활에 대한 관심 증가, 코로나 19의 영향력 감소 및 사회적 거리두기 완화 등의 영향을 받은 것으로 보입니다.

그 뒤로는 자동차 및 자동차용품, 음식서비스, e쿠폰서비스가 각각 32.62%, 20.49%, 17,81% 증가하였습니다. 자동차 및 자동차용품의 성장세는 최근 자동차 업계의 온라인 판매 시작에서 기인하였으며, 음식서비스의 거래액 증가의 경우에는 코로나19의 영향 이외에도 1인가구 증가, 배달음식 다양화 및 고급화, 가정간편식 이용 증가 등의 영향으로 보입니다.

[온라인쇼핑몰 판매매체별 상품군별 온라인쇼핑 거래액]
(단위 : 백만원)

상품군별
판매매체별
2022년 1분기
2021년 1분기
2021년
2020년
2019년
2018년

컴퓨터 및 주변기기
계
2,404,818
2,363,574
8,297,478
7,313,033
5,789,714
5,248,882

인터넷쇼핑
1,290,213
1,338,562
4,558,424
4,134,820
3,455,143
3,151,569

모바일쇼핑
1,114,604
1,025,014
3,739,057
3,178,213
2,334,572
2,097,313

가전·전자·통신기기
계
5,407,295
5,106,004
21,823,418
18,091,655
14,274,404
11,667,365

인터넷쇼핑
1,854,222
1,907,113
7,813,042
7,141,448
6,121,856
5,174,123

모바일쇼핑
3,553,074
3,198,891
14,010,378
10,950,207
8,152,548
6,493,240

서적
계
739,453
743,963
2,594,143
2,401,955
1,846,535
1,769,397

인터넷쇼핑
337,067
375,104
1,299,638
1,263,679
1,060,026
1,095,596

모바일쇼핑
402,386
368,859
1,294,506
1,138,278
786,511
673,801

사무·문구
계
315,367
289,131
1,151,482
1,059,492
924,345
838,087

인터넷쇼핑
116,368
117,212
476,514
462,442
478,056
505,750

모바일쇼핑
198,999
171,919
674,968
597,052
446,290
332,335

의복
계
4,000,325
3,539,133
16,642,832
14,892,250
14,746,241
13,198,349

인터넷쇼핑
1,137,033
1,091,750
5,190,432
5,063,583
5,570,561
5,201,553

모바일쇼핑
2,863,291
2,447,382
11,452,397
9,828,667
9,175,681
7,996,798

신발
계
692,080
629,042
2,883,271
2,566,775
2,420,532
1,886,640

인터넷쇼핑
241,380
213,932
1,020,831
873,088
926,093
610,793

모바일쇼핑
450,700
415,111
1,862,441
1,693,687
1,494,440
1,275,844

가방
계
814,926
746,364
3,241,765
2,718,082
2,672,587
2,227,209

인터넷쇼핑
158,326
147,932
624,441
613,108
642,176
565,730

모바일쇼핑
656,600
598,432
2,617,324
2,104,976
2,030,410
1,661,479

패션용품 및 액세서리
계
630,404
548,144
2,429,463
2,214,371
2,571,959
2,336,848

인터넷쇼핑
140,620
147,077
630,573
657,731
795,317
778,891

모바일쇼핑
489,783
401,066
1,798,889
1,556,637
1,776,642
1,557,957

스포츠·레저용품
계
1,271,173
1,162,662
5,861,553
5,259,779
4,250,118
3,730,505

인터넷쇼핑
378,283
377,644
1,805,163
1,833,256
1,715,021
1,554,685

모바일쇼핑
892,890
785,017
4,056,389
3,426,521
2,535,099
2,175,826

화장품
계
2,690,898
3,077,360
12,173,396
12,422,083
12,379,747
9,852,063

인터넷쇼핑
720,070
1,540,341
5,474,049
6,777,524
5,042,650
4,326,956

모바일쇼핑
1,970,829
1,537,019
6,699,348
5,644,557
7,337,096
5,525,107

아동·유아용품
계
1,227,983
1,191,123
4,984,094
4,756,502
4,049,808
3,615,293

인터넷쇼핑
203,791
228,988
956,493
1,017,052
1,002,898
941,371

모바일쇼핑
1,024,190
962,136
4,027,602
3,739,450
3,046,914
2,673,920

음·식료품
계
6,929,402
5,903,748
24,294,948
19,504,193
13,446,731
10,494,433

인터넷쇼핑
1,677,840
1,511,663
6,249,367
5,233,125
4,326,333
3,604,124

모바일쇼핑
5,251,561
4,392,085
18,045,581
14,271,070
9,120,397
6,890,309

농축수산물
계
2,147,208
1,859,560
7,116,411
5,792,568
3,723,049
2,940,514

인터넷쇼핑
511,174
471,813
1,724,675
1,666,818
1,150,790
1,012,681

모바일쇼핑
1,636,034
1,387,746
5,391,732
4,125,749
2,572,258
1,927,833

생활용품
계
4,258,638
3,790,858
15,984,870
14,228,164
10,280,482
8,722,825

인터넷쇼핑
998,776
993,195
4,134,969
3,933,896
3,398,754
3,102,915

모바일쇼핑
3,259,862
2,797,663
11,849,902
10,294,268
6,881,730
5,619,909

자동차 및 자동차용품
계
865,703
652,765
3,405,268
2,172,563
1,346,903
1,009,861

인터넷쇼핑
373,345
346,441
1,862,217
1,032,682
597,775
408,096

모바일쇼핑
492,359
306,324
1,543,050
1,139,880
749,128
601,765

가구
계
1,378,629
1,410,224
5,397,616
4,897,499
3,535,882
3,136,269

인터넷쇼핑
339,367
380,072
1,465,754
1,437,415
1,176,323
1,124,715

모바일쇼핑
1,039,262
1,030,153
3,931,864
3,460,083
2,359,558
2,011,556

애완용품
계
349,731
300,334
1,277,011
1,114,694
942,679
836,052

인터넷쇼핑
56,698
61,498
246,056
257,096
275,052
257,949

모바일쇼핑
293,033
238,838
1,030,955
857,597
667,626
578,106

여행 및 교통서비스
계
2,679,494
1,700,231
9,342,110
8,132,308
18,022,242
16,581,414

인터넷쇼핑
699,214
352,505
2,314,012
2,125,408
7,313,090
7,194,769

모바일쇼핑
1,980,279
1,347,726
7,028,096
6,006,899
10,709,153
9,386,646

문화 및 레저서비스
계
343,193
194,960
1,258,190
730,117
2,380,039
2,125,243

인터넷쇼핑
141,582
71,456
472,294
259,120
1,063,944
843,345

모바일쇼핑
201,611
123,504
785,897
470,998
1,316,096
1,281,898

e쿠폰서비스
계
1,686,765
1,431,822
5,953,446
4,398,997
3,380,026
2,108,542

인터넷쇼핑
172,162
165,315
625,052
554,879
440,973
362,420

모바일쇼핑
1,514,603
1,266,507
5,328,394
3,844,118
2,939,053
1,746,122

음식서비스
계
7,013,506
5,820,672
25,678,335
17,334,238
9,735,362
5,262,777

인터넷쇼핑
155,225
191,332
695,527
900,004
666,029
489,773

모바일쇼핑
6,858,283
5,629,340
24,982,810
16,434,234
9,069,334
4,773,004

기타서비스
계
434,998
601,564
2,060,066
1,520,557
1,349,100
859,175

인터넷쇼핑
180,272
248,032
879,475
665,554
733,223
471,043

모바일쇼핑
254,726
353,532
1,180,591
855,003
615,878
388,131

기타
계
846,760
863,901
3,227,281
3,797,865
2,532,348
2,866,265

인터넷쇼핑
238,359
285,220
1,043,087
1,346,509
1,284,899
1,330,147

모바일쇼핑
608,402
578,681
2,184,193
2,451,358
1,247,448
1,536,121

합계
계
49,128,749
43,927,138
187,078,440
157,319,737
136,600,838
113,314,010

인터넷쇼핑
12,121,388
12,564,198
51,562,087
49,250,227
49,236,981
44,108,995

모바일쇼핑
37,007,360
31,362,940
135,516,354
108,069,507
87,363,860
69,205,015

출처 : 통계청

이처럼 온라인 쇼핑 시장규모의 확대로 국내 소매시장의 주도권은 온라인쇼핑 시장을 누가 더 많이 확보하느냐에 좌우될 전망입니다. 특히 상품군별 특색에 맞춘 물류 경쟁력 강화가 핵심 경쟁력이 될 것으로 예상됩니다. 이에 따라 최근 기존 택배업체를 이용하지 않고 자체배송 시스템에 투자하여 직접 배송하는 유통업체들이 등장하고 있습니다. 이와 같이 주문한 상품을 단기간에 배송 받기 원하는 고객의 니즈에 부합하여 물류센터를 기반으로 한 배송경쟁력을 강화한 온라인쇼핑몰이 등장함에 따라 기존 유통업체들이 자체 배송서비스에 막대한 투자를 집행하여 보다 신속한 배송서비스를 제공할 경우 기존 당사를 이용하던 유통업체의 택배물동량이 이탈할 수 있다는 측면에서 부정적인 영향이 발생할 수 있습니다.

2013년 설립된 소셜 커머스 업체 쿠팡은 2014년부터 구입한 물품의 합계가 9,800원 이상이면 물건을 주문한 다음날까지 배송해 주는 로켓배송 서비스를 실시했으며 현재는 로켓배송 상품 구매 한도를 19,800원으로 책정하고 있습니다. 또한, 쿠팡은 2015년에 일본 소프트뱅크로부터 10억달러를 투자받은 것에 이어 2018년 11월에는 소프트뱅크 손정의 회장이 주도하는 1,000억달러 규모 비전펀드 중 20억달러의 투자유치에 성공하였으며 매출액은 2017년 2.7조원, 2018년 4.4조원, 2019년 7.2조원, 2020년 13.9조원, 2021년 20.8조원으로 급격하게 성장하고 있으며 2021년 3월에는 미국 뉴욕 증시에 상장되었습니다. 

빠른 배송은 이제 선택이 아닌 필수가 됐지만, 그럼에도 불구하고 비용부담 때문에 유통업체가 모든 물류 프로세스를 100% 직접 수행하는 것은 불가능에 가깝습니다. 로켓배송에 공격적으로 투자하는 쿠팡도 지속적으로 큰 폭의 손실을 내고 있습니다. 이에 대다수 유통업체들은 물류 프로세스 중 많은 부분을 택배업체에 맡기거나 협력체제를 구축하고 있습니다. 현재 쿠팡도 로켓배송 판매상품 중 자체 배송 서비스 지역이 아닌 상품은 당사를 이용하여 발송하고 있습니다. 당사는 상품 특성에 맞는 배송체계를 구축하여 전국 90% 지역에 당일배송 서비스를 확대하여 제공하고 있으며, 가구 등의 설치택배, 서류물의 우편택배, 주얼리/고가상품을 별도 네트워크를 활용하여 배송하는 퍼펙트 택배 상품 등 시장환경 변화에 따른 고객 맞춤형 특화 서비스를 점차 확대하고 있습니다.

한편 한국통합물류협회는 쿠팡의 자가용 차량 배송서비스는 자가용을 이용한 유상운송행위로 화물자동차 운수사업법에 위배되는 불법행위라는 점을 들어 소송을 제기하였으며, 지난 2017년 7월 18일 서울중앙지법은 해당 소송에 대해 쿠팡의 배송형태는화물자동차법에서 말하는 운송사업에 해당하지 않는다고 판결하였으며, 따라서 원고의 소를 기각한 바 있습니다. 쿠팡은 로켓배송 서비스 실시 이후 인력 운용 비용 증가등으로 인하여 지속적으로 적자를 기록하는 등 어려움을 겪고 있는 상황이나, 시장 예상치를 뛰어 넘는 매출 증가율 및 출고량을 기록하며 기존 택배업체들을 위협하고 있는 상황입니다. 이처럼 유통업체들의 자체 물류시스템이 더욱 강화되거나, 다른 대형 사업자가 신규 자체 배송을 시작하는 등 온라인 쇼핑시장 확대와 더불어 시장 시스템의 변화가 발생한다면, 당사의 택배 사업에 영향을 줄 수 있으니 이 점 유의하시기바랍니다.

[라. 화물연대 및 택배노조의 파업 관련 위험]

육상운송사업은 화주-주선업체-운송업체-개별차주 간 복잡한 거래구조와 위수탁제 위주의 시장구조로 인하여 운송업자의 화주에 대한 운임교섭력이 매우 낮은 편입니다.
이러한 환경속에서 운송업자들을 보호하기 위해 출범한 화물연대는 특별 소비세 인하, 도로비 인하 및 체계 개선, 지입제 철폐, 다단계 알선 근절, 고용안정성 보장, 운송비 인상 등을 요구하며 수차례 파업을 단행하여 왔습니다.

2017년 12월 고용노동부의 노조필증을 받아 출범한 택배노조 역시 원청-대리점-택배기사 간 복잡한 거래구조에서 택배사들과의 협의를 통해 '1차 및 2차 사회적 합의문'을 도출하는 등 택배기사들의 보호를 위해 활동하고 있습니다.

국회 본회의를 통과하여 2020년부터 시행중인 국토교통부의 화물자동차 안전운임제 및 택배업 관련 사회적 합의등 화물노동자 및 택배노동자의 근무여건 개선을 위한 노력이 진행 중이지만, 안전운임 일몰제 등 여전히 합의점을 찾지는 못하고 있습니다.
이처럼 복잡한 이해관계로 인해 화물연대 및 택배노조의 파업은 앞으로도 재차 발생할 수 있으며, 이러한 파업은 택배사업을 포함한 물류사업을 영위하고 있는 당사에 직ㆍ간접적으로 부정적인 영향을 줄 수 있습니다.

1997년 화물자동차운수사업의 면허제가 등록제로 변경됨에 따라, 육상운송사업은 현재 최소 1대의 화물자동차만 보유하면 사업을 영위할 수 있는 낮은 진입장벽을 가지고 있기 때문에 다수의 운송업체 및 운송주선업체가 경쟁하고 있습니다. 이에 따라육상운송 시장은 화주-주선업체-운송업체-개별차주 간 복잡한 거래구조와 위수탁제 위주의 시장구조로 인하여 다른 산업에 비해 위수탁 차주 형태의 영세사업자 비중이 높고, 운송업자의 화주에 대한 운임교섭력은 매우 열위하여 산업 전반적으로 낮은영업수익성을 보이고 있습니다.

이러한 문제점을 해결하기 위해 2002년 출범한 화물연대는 운송료 인상 및 화물운송법 개정 등을 이유로 대대적인 총파업 및 각 지부별 파업을 매년 단행하고 있습니다.

[화물연대 활동 및 파업 내역]

시기
내용

2002.06.06
화물노동자공동연대 (준) 발족

2002.10.27
화물연대 출범

2003.05.02
화물연대 제1차 총파업 돌입

2003.08.21
화물연대 제2차 총파업 돌입

2004.06.18
건교부-열린우리당, 2004년 유류세 인상분 전액 보조금 지급방침 발표

2004.12.24
정부, 2차 에너지세제개편 및 화물업계 지원방안 발표(화물차 : 3년간 현수준 + 향후 경유 세율인상분 전액 유가보조금 지급)

2006.03.18
삼성자본 규탄 및 화물노동자 집단해고 철회 결의대회

2006.03.28
화물연대 총파업 돌입

2006.12.01
화물연대 총파업 돌입

2008.06.13.
화물연대 총파업 돌입

2008.06.20.
화물연대 총파업 철회

2009.01.08
화물연대 전남지부 컨테이너지회 파업 돌입

2009.06.11
화물연대 전국 총 파업

2010.05.15
화물연대 총파업 돌입

2012.06.25
화물연대 총파업 돌입

2012.09.26
화물연대-CTCA 운송료 인상 합의

2013.05.08
화물연대 씨제이대한통운 택배기사 파업

2013.10.26
화물연대 총력투쟁 결의대회

2013.12.09
철도파업에 따른 화물연대 대체수송 거부

2014.07.14
화물연대 하루 경고파업

2014.10.06
화물연대 경남지부장, 거제통영지회장 거제 대우조선 내 철탑고공농성 돌입

2015.04.21
화물연대 울산 진우공업 파업 돌입

2015.06.22
화물연대 씨제이대한통운 노숙파업 돌입

2015.08.10
화물연대 경남지부 동양파일 고공농성 돌입

2015.09.04
화물연대 충북지부 음성진천지회 풀무원분회 파업 돌입

2016.10.10
화물연대 총파업 돌입

2016.10.19
화물연대 총파업 철회

2017.07.01
화물연대 화물노동자 결의대회

2018.05.14
화물연대 결의대회

2019.03.18
동국실업 파업투쟁

2019.04.08
농협물류규탄 전국 동시다발 화물 노동자 결의 대회

2019.04.12
화물노종자 총력투쟁 선포대회

2021.06.18
화물연대 경고 파업

2021.11.27
화물연대 1차 총파업

2022.04.02
화물연대 투쟁 선포 대회

2022.04.14
화물연대 투쟁 결의대회

2022.05.07
컨테이너 BCT 화물노동자 투쟁 결의대회

출처 : 전국운수산업노동조합 화물연대 웹사이트, 언론사 기사 자료

국내 택배시장에서는 특별 소비세 인하, 다단계 알선 근절, 고용안정성 보장, 운송비 인상 등을 위하여 화물연대 결의대회 등과 같은 화물연대의 활동이 있었으며 이러한
요구사항을 충족하기 위해 2017년 국토교통부에서는 택배산업과 종사자의 업무환경을 개선하기 위한 '택배서비스 발전방안'을 발표하며 택배 종사자의 노동 강도를 수월하게 돕고 소비자에게는 막힘 없는 택배 서비스를 제공할 수 있는 지속가능한 성장환경을 조성할 것을 약속했습니다. 대책안에는 소비자 보호, 산업 육성 등 7개의 세부 방안이 있으며 "택배 요금 신도제 도입"을 통해 소비자가 지불하는 실제 지불 금액을 고지받게 됨에 온라인 쇼핑몰들의 백마진 관행을 개선하고 실질 택배단가를 인상시킨다는 내용이 포함되어 있습니다.

또한 국토교통부 및 정부 관련 부처는 화물운송업을 부양하기 위해 2018년 4월 10일 국무회의에서 의결된 화물안전운임제를 2020년 1월 1일부터 시행하였습니다. 화물자동차 안전운임제는 화물차주의 적정운임을 보장하여 근로여건을 개선하고 과로·과속·과적 운행을 방지하는 등 교통안전 확보를 위해 도입된 제도입니다. 화물차 안전운임제 도입은 화물차주들의 숙원사업으로서 화물연대가 지난 15년간 집단 운송거부 시마다 요구해 온 사항이었습니다. 화주 및 화물업계 등 이해관계자 간 첨예한 대립으로 지지부진한 진행상황을 보이다 도입 초기 시장 혼란 방지를 위해 컨테이너, 시멘트 2개 품목에 대해서 3년간 한시적으로 도입하는 것으로 법안이 통과되었습니다.

2020년에는 지속되는 택배 단가하락에 따른 수익악화를 방지하고자 택배 단가 인상이 단행되었습니다. 해당 택배 단가 인상은 택배서비스가 생긴 1992년 이후 처음으로 인상된 사례이며 물량 유치를 위한 출혈경쟁으로 단가가 낮아지고 있는 업계 전체 회사의 수익성 제고를 목표로 한 조치입니다. 2021년에도 '2차 사회적 합의문'의 도입을 위하여 국토부에서 상자당 170원의 요금 인상이 필요하다고 언급하였고, 그
결과 2022년 평균 택배단가는 2020년 2,221원 보다 145원 증가한 2,366원을 기록하였습니다. 

2021년 6월 택배노조는 택배기사들의 과로사와 1월 택배노조와 택배사들 사이에서 도출된 '1차 사회적 합의문'에 대해 구체적인 이행안이 마련되지 않았다는 점에서 파업에 들어갔습니다. '1차 사회적 합의문'은 크게 택배분류작업의 명확화, 택배기사의 주 최대 작업시간 60시간 및 시야배송 제한, 택배비 관련 거래구조 개선 등 7가지 합의 내용을 담고 있습니다. 이중 택배 분류 작업에 대해 택배노조는 택배사가 책임질 것으로 요구했지만 택배사는 1년 유예를 제안함에 따라 노조는 파업 수위를 높히게 되었습니다. 

2021년 6월 22일 택배노조, 택배사, 정부, 여당 등이 참여한 사회적 합의 기구에서 '택배기사 과로방지 대책 2차 합의문'을 발표하였습니다. 해당 합의문에 따르면 내년 1월 1일을 기준으로 택배노동자들은 분류작업에서 완전히 배제되고 이에 따른 택배원가 상승 요인을 택배요금에 반영하기로 하
였습니다.
또한 택배기사 작업시간 주 60시간으로 제한, 합의문의 주요내용 표준계약서에 반영 등의 내용이 포함됐습니다.

한편, 2021년 11월 25일에는 화물연대의 총 파업이 진행되었습니다. 화물연대는 코로나 19로 인한 경재위기, 경유가 인상을 포함한 원가비용의 급증 등으로 화물노동자들이 과로, 과적 등의 내몰리고 있음을 말하며 1. 안전운임 일몰제 폐지, 2, 안전운임 전차종 및 전품목 확대, 3.운임인상, 4.산재보험 전면적용, 5. 지입제 폐지, 6. 노동기본권 쟁취 이상 6개 요구안을 내놓았습니다. 위의 사항에 대한 진전이 없을 경우, 화물연대는 전면 무기한 총파업에 돌입할 수 있음을 선언하였습니다.

2022년에도 화물연대는 유가대책마련, 안전운임 일몰제 폐지, 운임인상 등을 요구하며 여러 차례의 기자회견 및 투쟁을 진행
하였습니다.
특
히 5월 7일 진행되었던 결의대회에서는 안전운임 일몰제 폐지가 여전히 진전이 없음을 말하며, 이러한 상황이 지속 될 경우, 본 결의대회를 총파업을 위한 교두보로 삼겠다고 선언하였습니다.

[연도별 자동차 등록대수, 화물차 및 특수차 등록대수 추이]

(단위 : 만대)

연도
승용차
승합차
화물차
특수차
합계

2010년
1,363
105
320
5.6
1,794

2011년
1,414
102
323
5.9
1,845

2012년
1,458
99
324
6.3
1,887

2013년
1,508
97
329
6.6
1,941

2014년
1,575
95
335
7
2,012

2015년
1,656
92
343
7.4
2,098

2016년
1,734
89
349
8
2,180

2017년
1,804
87
354
8.6
2,254

2018년
1,868
84
359
9.1
2,320

2019년
1,918
81
359
9.5
2,368

2020년
1,986
78
362
10.6
2,437

2021년
2,041
75
363
11.8
2,491

주) 단수조정을 실시하지 않았습니다

출처 : 국토교통부

국토교통부 통계자료에 따르면, 2021년말 기준 자동차 등록대수는 약 2,491만대이며, 화물차는 363만대, 특수차는 11.8만대, 승합차는 75만대, 승용차는 2,041만대를 기록하였습니다. 국내 택배물동량 증가율은 2012년부터 2021년까지 평균적으로 매년 10.8% 수준을 기록하고 있는 반면 지난 10년간 신규 화물차등록대수의 증가율은 1% 수준에 머무르고 있습니다. 택배물동량이 크게 늘어나는데에 비해 신규등록 화물운송차는 크게 부족한 모습을 보이고 있습니다. 또한 Supply Chain 기술의 발전과 업계의 치열한 경쟁에도 불구하고, 국내 물류산업 내에서 가장 큰 비중을 차지하고 있는 화물운송시장의 복잡한 이해관계와 경직된 제도로 시장의 효율성은 매년 저하되는 모습을 보였습니다. 화물운송시장 육송과 차량부족 현상을 해결하기 위해 국토교통부에서는 2016년 8월 '화물운송시장 발전방안'을 발표한 바 있습니다. 발표자료에 따르면 1. 운송업 업종구분 간편화, 2. 소형화물차 진입규제 완화, 3. 운송 업체 유도를 위해 신규 허가 차량 직영 및 양도 제한, 4. 영세 차주들의 수입 하락 방지 및 화주에 대한 운임 협상력 증대를 위한 '참고원가제' 도입 등을 추진 하겠다고 밝힌 바 있습니다. 정부의 이러한 노력에도 불구하고 신규 화물차등록수 증가율은 2016년 이후 1%대에 머물렀으며, 2019년도 이후부터는 0%대에 머물고 있습니다.

[국내 택배시장 물동량 추이]

(단위 : 만박스, %)

국내 택배 물동량 추이.jpg
국내 택배 물동량 추이

출처 : 국가물류통합정보센터

국토교통부의 발표방안, 개정될 법률 및 '택배기사 과로방지 대책 2차 합의문'의 적용 등으로 인하여 시장의 효율성이 향상될 수 있으나 운송산업은 설비의 자동화, 기계화 등에 한계가 있어 인적자원의 업무 수행 능력 및 숙련도를 필요로 하는 노동집약적 산업입니다. 이에 따라, 화물연대 및 택배노조의 파업이 재차 발생할 경우, 혹은 지금처럼 화물차 등록수가 물동량 증가량을 못 따라 갈 경우 물류사업을 영위하고 있는 당사에 직·간접적으로 부정적인 영향을 미칠 수 있다는 점 투자자들께서는 참고하시기 바랍니다.

[마. 항만하역사업 관련 위험]

당사는 자체 부두운영회사를 운영하는 종합물류 서비스 제공업체입니다. 항만하역사업의 매출규모는 항만물동량에 따라 크게 좌우되고 이는 GDP 성장률을 포함한 국내외 경기에 매우 민감하게 반응합니다.
국내외 경기 회복이 둔화되거나 경기가 침체되는 경우 산업 수익성이 저하될 수 있으므로 국내외 경기변동 추이를 지속적으로 모니터해야 할 필요가 있습니다. 또한 코로나19의 전세계적인 대유행으로 세계 경제가 위축됨에 따라
수출입 물동량 변동 가능성이 크고, 중국 항만의 공격적인 물동량 유치 경쟁이 심화되고 있는 점은
당사 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

해운항만사업은 타인의 수요에 응하여 선박을 이용하여 운송되었거나, 운송될 화물을 선박(또는 항만)에서 인도 받아 화주(또는 선박)에 인도하는 서비스로 당사는 '항만운송법'에 명시된 항만하역업, 검수, 검량, 감정사업, 항만용역업 등의 사업을 하고 있으며, 컨테이너터미널(전용부두) 운영을 주된 사업으로 영위하고 있습니다. 컨테이너터미널 운영은 국가 또는 공공기업에서 직접 수행하던 공익사업이었으나, 현재는 정부에서 부두 개발을 위한 민자를 유치하고 민자 참여사에 부두 운영권을 부여하는 방식으로 전환되고 있습니다. 정부로부터 부두시설물을 무상임대받은 여수광양항만공사, 인천항만공사 등이 컨테이너터미널의 관리 주체로서 컨테이너터미널 운영사와 컨테이너터미널에 대한 일정기간(10년∼30년)의 전용사용권 보장과 부두사용료(임대료) 지급을 주요 내용으로 하는 임대차계약을 체결하는 형태입니다.

항만운영은 물품의 운송 및 보관과 관련해 발생되는 부수적인 작업으로, 구체적으로는 각종 운반수단에 화물을 싣고 내리기, 보관을 위한 입출고, 창고 내에서의 쌓기와 내리기, 또는 그에 부수되는 분류 및 정돈 등의 모든 작업을 말합니다. 대외무역의존도가 높은 우리나라에서는 항만하역 수요가 지속되는 가운데 컨테이너화물 및 중량화물이 급증하고 하역의 기계화로 급성장하였습니다. 오늘날의 항만은 배후 단지를 통해 운송 중심에서 물류 중심으로 발전하고 있습니다. 또한 항만운영사업은 글로벌 경기에 대한 민감도가 높습니다. 주요 수출국의 경기가 나빠지면 관련 수출물량과 수입물량이 현저하게 줄어들어 항만 운영도 크게 영향을 받고 있습니다.

2008~2009년의 경우 중국항만의 공격적인 환적물동량 유치로 우리나라 항만의 환적화물 증가세 둔화와 더불어 글로벌 경기침체의 영향으로 항만하역 물량이 감소하였으나, 2010년의 경우 부분적인 경기회복의 영향으로 전체 하역물량이 증가하였고,2011년 이후 전반적인 세계경기침체로 수출입 증가세는 다시 둔화되었으나, 이후 부산항 환적화물이 큰 폭으로 증가하면서 항만물동량은 지속적으로 증가하고 있었으나 2020년 코로나19의 확산으로 인한 세계적 경제활동의 중단으로 2020년 약 8.8%의 역성장을 기록하였습니다. 2020년 코로나19의 영향이 있기 전까지 2016년부터 2019년 기준 전국 항만 물동량은 연평균 약 3%씩 증가해왔습니다. 이후, 2021년 코로나19 백신의 등장 등으로 인하여 급격히 줄어들었던 국가간 경제활동은 다시 재개되었고, 항만 물동량은 5.6% 증가하였습니다.

[전국 항만 물동량 처리 현황]

(단위 : 만톤(R/T))

구분
2021년
2020년
2019년
2018년
2017년

합계
158,283
149,925
164,397
162,466
157,434

(증감률, %)
5.6
-8.8
1.2
3.2
4.3

수출입
103,049
98,294
109,736
108,941
105,299

(수출입 증감률, %)
4.8
-10.4
0.7
3.5
5.3

연안
23,025
22,303
21,482
21,873
26,185

(연안 증감률, %)
3.24
3.8
-1.8
-16.5
-1.9

환적
32,209
29,329
33,179
31,652
25,950

(환적 증감률, %)
9.8
-11.6
4.8
22.0
6.8

출처 : 해양수산부

항만하역사업의 수익성은 항만물동량에 따라 크게 좌우되며, 이는 GDP 성장률을 포함한 국내외 경기에 매우 민감하게 반응한다고 할 수 있습니다. 만약 경기 회복이 둔화되거나 경기가 침체될 경우, 당사 및 연결 대상 종속회사의 수익성이 저하될 수 있으므로 거시적 관점에서 국내외 경기변동 추이를 지속적으로 모니터링해야 할 필요가 있습니다.
2021년 하반기 백신의 보급으로 인해 코로나19의 전세계적 확산세가 다소 감소하였지만, 변이바이러스의 등장 등으로 세계 경제가 다시금 위축될 가능성이 여전히 존재하며, 러시아-우크라이나 사태와 같이 국제 정세에 악영향을 미치는 사건이 발생할 가능성도 있습니다. 이렇듯, 수출입 물동량 변동 가능성이 높은 점은 당사 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

컨테이너사업은 컨테이너전용부두의 장기임차로 안정적인 영업기반을 확보하여 일반화물의 하역, 보관, 운송사업에 비해 고정적이고 안정적으로 물량을 확보할 수 있으며 우천에 관계없이 전천후로 작업을 할 수 있는 장점이 있습니다. 다만, 최근 선박의 대형화 추세로 인해 지역의 핵심 항만(Hub Port) 선점을 위한 국가간 중심항만 경쟁이 치열해지고 있는데, 특히 한국, 중국, 일본 3국간의 동북아 항만 주도권 경쟁으로 항만 개발이 적극 추진되고 있는 상황입니다. 항만 하역은 국가간 경쟁 뿐만 아니라 국내 항만간 경쟁, 선사 유치를 위한 하역사간 경쟁이 치열해지고 있으며, 중국에 대한 직기항 체제 급증, 부산항 신항 개발, 선사 동맹에 따른 교섭력 확대로 경쟁이 더욱 치열해질 것으로 전망되고 있습니다. 또한 항만하역 사업에 큰 영향을 받기에 항만하역 사업과 마찬가지로 국내외 경기에 민감하게 반응할 수 있으니 투자자들께서는 이 점 참고하시기 바랍니다.

[바. 최저임금 인상 관련 위험]

당사는 물류산업의 특성상 육상운송, 항만하역, 택배 등 각 사업부문별 많은 인력을 필요
로 하는 사업으로, 인건비성(도급비 등 위탁작업료) 원가가 비용의 중요한 비중을 차지하고 있습니
다.

2022년 현재 최저임금은 2021년 시간당 8,720원에서 5.05% 인상된 9,160원입니다.
최근의 최저임금 인상율을 살펴보면, 2021년의 경우 역대 최저 인상율인 1.51%였지만 2018년과 2019년 최저임금은 전년대비 각각 16.4%, 10.9% 인상되며 급속하게 상승했습니다. 이처럼
앞으로도 정부정책 및 경기상황에 따른 최저임금의 급격한 인상 가능성을 배제할 수 없습니다. 이는 당사에게 인건비 상승에 따른 원가 부담을 가중시킬 수 있습니다.
당사는 이러한 원가상승을 해소하고자 인프라 및 시스템의 자동화를 확대 중이나
최적화 및 효율화가 지연되고 원가 상승이 판가의 지속적인 인상으로 이어지지 못할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

당사는 물류산업의 특성상 육상운송, 항만하역, 택배 등 각 사업부문별 많은 인력을 필요로 하는 사업으로, 인건비성 원가가 비용의 중요한 비중을 차지하고 있습니다. 2021년 기준 당사의 연결기준 판매비와 관리비 구성을 살펴보면 급여는 연결기준으로 337억원을 차지하여 전체 판관비에서 35.96%를 차지하고 있으며, 2022년 1분기 기준으로는 각각 79억원, 33.27%를 기록하고 있습니다.

[당사 판매비와 관리비(판관비) 구성내역]

(단위 : 백만원)

구 분
2022년 1분기
2021년
2020년

금액
비중
금액
비중
금액
비중

급여
7,968
33.27%
33,712
35.96%
29,775
35.93%

퇴직급여
500
2.09%
3,459
3.69%
2,797
3.38%

복리후생비
2,241
9.36%
8,748
9.33%
9,074
10.95%

여비교통비
186
0.78%
650
0.69%
807
0.97%

통신비
248
1.04%
886
0.95%
1,083
1.31%

수도광열비
194
0.81%
603
0.64%
596
0.72%

세금과공과
752
3.14%
1,889
2.02%
2,164
2.61%

임차료
997
4.16%
3,576
3.81%
2,881
3.48%

감가상각비
291
1.21%
1,112
1.19%
954
1.15%

무형자산상각비
2,445
10.21%
9,598
10.24%
8,680
10.47%

차량유지비
168
0.70%
672
0.72%
598
0.72%

수선비
176
0.73%
1,866
1.99%
1,215
1.47%

보험료
199
0.83%
807
0.86%
660
0.80%

소모품비
116
0.48%
491
0.52%
432
0.52%

도서인쇄비
32
0.13%
107
0.11%
260
0.31%

광고선전비
179
0.75%
538
0.57%
369
0.45%

교육훈련비
67
0.28%
201
0.21%
133
0.16%

판매촉진비
556
2.32%
1,666
1.78%
2,006
2.42%

접대비
164
0.68%
446
0.48%
677
0.82%

수수료
1,558
6.50%
6,901
7.36%
4,491
5.42%

대손충당금환입
230
0.96%
-99
-0.11%
-533
-0.64%

위탁작업용역비
954
3.98%
3,535
3.77%
2,930
3.54%

전산처리비
3,048
12.73%
10,473
11.17%
9,665
11.66%

잡비
683
2.85%
1,904
2.03%
1,156
1.39%

합 계
23,952
100.00%
93,741
100.00%
82,870
100.00%

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서

한편, 최저임금은 1987년 7월 제정된 최저임금법에 따라, 영세, 저소득 근로자를 보호하기 위해 사업주가 근로자에게 의무적으로 주도록 한 최소한의 임금입니다. 시간급, 일급, 월급으로 정해져 종업원 10인 이상 사업장에 적용되며, 이 금액 이하로 임금을 지급할 때는 사업주를 형사처벌할 수 있습니다. 최저임금은 노ㆍ사ㆍ공익대표로 구성된 최저임금심의위원회가 노동부의 심의요청을 받아 의결하며, 이 금액은 전국 영세사업장 근로자의 실태생계비를 기준으로 산출합니다.

[ 연도별 최저임금 결정현황 ]

(단위 : 원, %)

화면 캡처 2022-01-05 183027.jpg
연도별 최저임금 결정현황

출처 : 최저임금위원회

2021년 7월 12일 최저임금위원회는 2022년 최저임금을 2021년 8,720원에서 5.05% 인상한 9,160원으로 결정하였습니다. 이번 최저임금 상승률은 평이한 편이었으나, 향후 정부의 정책이나 경기 상황에 따라서 최저임금이 급격하게 상승할 수 있는 가능성을 배제할 수 없습니다. 일례로 2018년과 2019년에는 정부의 최저임금 1만원 목표 정책에 따라 전년대비 각각 16.4%, 10.9%의 인상률을 보였습니다. 최저임금의 급격한 상승은 많은 근로자가 필요한 당사에 있어 인건비 상승에 따른 원가 부담을 가중시킬 수 있습니다. 당사는 이러한 원가상승을 해소하고자 인프라 및 시스템의 자동화를 확대 중에 있으나 최적화 및 효율화가 지연되고 원가 상승이 판가의 인상으로 이어지지 못할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

[사. 제3자물류사업 관련 위험]

경제성장에 따른 물동량 증가와 더불어 정부 지원 등을 기반으로 3자물류 이용률은 꾸준히 증가하고 있으며, 국내 3자물류 활용도는 점진적으로 확대될 것으로 기대됩니다. 당사는 3자물류에 대한 투자를 확대하고 경쟁력 강화를 위해 노력하고 있습니다. 그러나
국내 제3자물류사업은 낮은 진입장벽으로 업계 내 경쟁강도가 높으며, 이에 따라 화주사에 대한 열위한 운임교섭력을 보이고 있어 업계 전반의 낮은 영업수익성이 지속될 수 있다는 점 유의하시기 바랍니다.

일반적으로 물류업은 대상 화주를 모회사로 하는지 혹은 외부의 제3의 고객으로 하는지 여부에 따라 2자물류(2PL)와 3자물류(3PL) 두가지로 분류 합니다. 당사가 영위하는 3자물류 사업은 물류 관련비용의 절감을 위해 제품 생산을 제외한 물류 전반을특정 물류전문업체에게 위탁하는 것을 말합니다. 3PL 서비스는 고객의 고도화된 물류니즈를 영업의 원천으로 하고 있기 때문에 화주의 니즈에 효과적으로 충족시킬 수 있는 아래와 같은 물류서비스 능력이 필요합니다.

(가) 물류컨설팅 능력

3PL 기업은 화주의 현행 물류체계를 진단하여 비효율적인 부분을 개선시킬 수 있는능력을 갖추어야 합니다.

(나) 현장운영 능력

3PL 서비스의 현장운영능력은 3PL 기업이 다양한 화주의 니즈를 효과적으로 충족
시키기 위해 갖추어야 할 실행능력입니다. 이를 위해 3PL 기업은 다양한 3PL 서비스수행경험과 특정 산업 또는 화주를 중심으로 한 특화된 맞춤형 서비스를 제공할 수 있어야 합니다.

(다) 물류인프라 활용 및 네트워크 구축능력

물류인프라의 활용 및 네트워크 구축능력은 화주가 요구하는 물류서비스를 효과적
으로 충족시키기 위해 3PL 기업이 이용할 물류자산과 서비스 네트워크의 구축능력
을 의미하며, 3PL 서비스가 원활하게 이루어지기 위해서는 창고, 트럭, 또는 선박
등 필요한 물류자산을 적기에 확보할 수 있는 능력이 무엇보다도 중요합니다.

(라) 정보시스템 운영능력

정보의 질적 측면에서도 단순히 데이터만을 제공하는 것이 아니고, 화주의 경영활
동에 유용한 양질의 정보를 제공하는 것이 매우 중요합니다. 또한 화주의 다른 파
트너(예를 들면, 원료/부품 공급업체, 고객기업, 또는 다른 물류아웃소싱 업체 등)
들의 시스템에 대한 연계 운영이 원활하게 이루어질 수 있는 정보를 제공할 수 있
어야 합니다.

3PL업체들의 역할은 단순한 창고관리, 운송업무를 넘어 운임지불, 물류정보, 재고보충, 자동 재주문, 운송업체 선정, 포장 및 통관 업무까지 그 범위가 확대되고 있습니다. 아웃소싱하는 물류의 대상도 산업 전반에 걸쳐 활발하게 이루어지고 있습니다. 현재 국내 3PL의 활용분야는 국내 운송 및 국제운송에 집중되어 있으며, 정부의 컨설팅 사업(3PL 컨설팅, 공동화 컨설팅), 종합물류인증제도, 우수창고업체인, 그리고 3PL 물류비용 세액공제제도 등의 지원과 생산업체들의 물류비 절감 수요가 늘어남에 따라 점차 증가되고 있으며, 주요국과의 FTA 체결 및 예정 등으로 인해 국내외 기업의 물량 증가가 예상됨에 따라 국내 3PL 시장은 지속적인 성장이 예상되고 있습니다. 

당사는 국내외 물류분야 선두주자로서 다양한 산업별 SCM 컨설팅과 토탈물류 아웃소싱 등 전문적인 3자물류 서비스를 제공하고 있습니다. 오랜 경험으로 얻은 Know-how를 바탕으로 고객의 Needs를 철저히 분석한 맞춤물류 서비스를 지향하며 철강, 화학, 건자재, 전기전자, 자동차, 소비재 등 산업별 전문가 집단의 물류진단을 통해 차별화된 One-Stop 물류솔루션을 제공하고 있습니다.

2013년도에는 주한미군과 전략적 파트너쉽 관계를 체결하여 국내 모든 주한미군 부대에 안정적인 유류구매/운송/납품 서비스를 개시하였으며 이를 기반으로 신규 Business Model 개발을 확대 추진 중에 있으며, 이 밖에 포스코와의 협력자적 관계아래 중국 내 신규 생산전진기지의 활성화 기반마련에 만전을 기하고 이를 위해 중국 전역에 걸친 조달 및 판매물류 솔루션 제공에 역량을 집중하고 있습니다. 또한 주요 국내외 기업물류 프로세스의 통합관리로 최고의 서비스를 제공하고 있으며, 더 나아가 물류솔루션의 범위를 해외로 확장, 세계 유수 기업들의 Global Supply Chain 구축을 통해 성장을 기대하고 있습니다.

다만 3자물류시장은 다양한 기업고객을 대상으로 서비스를 제공하기 때문에 계절적 경기변동에 큰 영향을 받지 않지만 내수부진시 물동량 감소로 인해 성장이 둔화되는 경향이 있습니다. 내수경기 침체시 화주사는 시장부진을 타개하기 위해 수출에 집중하기 때문에 해외사업 강화를 통해 경기 변동에 따른 사업의 리스크를 감소시킬 수는있으나, 결국 국내 경기 침체는 당사의 3PL 사업에 부정적인 영향을 주게 된다는 점을 유의하실 필요가 있습니다.

이에 더해, 국내 제3자물류사업은 낮은 진입장벽으로 인하여 경쟁강도가 높은 시장을 형성하고 있습니다. 일례로, 2021년 초 국토교통부로부터 화물차 운송사업자 자격을 획득한 쿠팡은 3자물류 시장에 진출 하였습니다. 또한 일반적으로 3자물류 사업자는 화주에게 열위한 운임교섭력을 가지고 있습니다. 국토교통부와 해양수산부는 화주기업과 물류기업의 공생을 위하여 공생발전 협의체를 발족하고 서면계약의 원칙, 계약변경 시 상호협의 원칙, 운송 요율표 준수 원칙 등을 준수하도록 유도하고 있습니다.

이처럼 국내 제3자 물류사업의 낮은 진입장벽과 경쟁강도가 높은 시장, 화주에 비해 열위한 운임교섭력 등으로 인해 업계전반의 낮은 수익성은 개선이 어려운 상황입니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[아. 국제유가 및 환율 변동 위험성]

당사의 매출 대부분을 차지하는 육운, 해운, 택배 등의 사업부문은 유가의 등락에 민감하게 반응합니다. 이에 따라
국제유가 및 환율의 변동은 물류사업을 영위하는 당사 및 연결 대상 종속회사의 수익성에 영향을 줄 수 있으니 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사의 매출 대부분을 차지하는 육운, 해운, 택배 등의 사업부문은 유가의 등락에 민감하게 반응하며 유가 상승은 당사의 수익에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다.

[서부텍사스유(WTI) 가격 변동 추이]

(단위 : $/bbl)

서부텍사스유(wti) 가격 변동 추이.jpg
서부텍사스유(wti) 가격 변동 추이

출처 : NYMEX(뉴욕상업거래소)

2019년 5월 이후 심화된 미국과 중국의 무역분쟁 이슈와 세계 경제 둔화에 따른 수요 감소 우려로 국제유가는 50달러 전후 수준으로 하락하는 모습을 보였으나 2019년 12월 미국과 중국의 1차 무역합의가 발표된 이후 글로벌 경기 회복 기대감으로 유가는 점진적인 상승세를 보였습니다.

그러나, 2020년 초 급성 호흡기 질환인 코로나바이러스(COVID-19)가 전 세계로 확산되면서 여행업, 항공업 위축 등으로 원유 수요가 감소할 것이라는 전망과 함께 유가는 점진적으로 하락하는 모습을 보였습니다. 또한, 국제에너지기구(IEA)에서 발표한 2020년 상반기 평균 원유 수급 예상 수치가 일 100만 배럴 가량 초과 공급으로 시장에 알려지면서 2020년 2월 WTI는 40달러 후반까지 하락했습니다. 2020년 3월 사우디아라비아의 원유 증산, OSP인하 선언으로 원유 공급 과잉에 대한 우려가 대두됐고 그에 따라 원유가격이 급락하는 양상을 보이면서 WTI 가격은 3월말 장중 20달러 선이 무너지기도 하였습니다. 이후 코로나바이러스(COVID-19) 사태 심화에 따른 원유 수요 감소와 원유 재고 포화로 저장공간 확보에 대한 우려가 나타나면서 2020년 4월 20일 기준 5월 인도분 WTI 선물은 $-37.63/배럴의 비정상적인 가격을 기록하였습니다. 2020년 4월, OPEC+가 극적으로 6월까지의 감산에 합의하고 각 국의 경제부양정책 실시에 따른 경제 회복 기대감으로 국제유가는 반등하기 시작하였으며, 2020년 8월 WTI유 기준 42.61달러/배럴까지 상승하였습니다.

이후, 감산 연장 불확실성으로 유가는 등락을 반복하였으나, 2021년 1월 코로나19 백신 개발에 대한 기대감으로 국제유가는 다시 회복하는 모습을 보였습니다. 변이 바이러스 확산과 미국 연준의 테이퍼링 가능성으로 인하여 다소 하락하는 모습을 보이기도 하였으나, 백신 접종으로 인한 수요 회복, 원유 재고 부족에 대한 우려 등으로 10월 말까지 WTI가격은 지속적인 상승 추세를 보여주었습니다. 하지만 새로운 변이 바이러스인 오미크론의 확산 등의 영향으로 WTI가격은 다시금 하락하여 12월 01일 65.57달러/베럴 선 까지 하락하였습니다.

그러나 오미크론의 치명률이 예상보다 낮음이 확인되었고, 각국 경제 재개에 따른 원유
수요 증가와 산유국 간 감산 합의 및 석유수요 회복 기대감 등으로 WTI가격은 다시 상승추세로 바뀌었습니다. 2022년 3월에는 우크라이나 - 러시아 전쟁 등으로 인해 원유 공급 차질 이슈도 발생하면서 국제유가는 급등하였고, 2022년 3월 8일 WTI기준 국제유가는 123.70달러/베럴 까지 기록하였습니다. 이후 다시 하락하여 2022년 03월 16일 95.04달러/베럴을 기록하기도 하였습니다.
최근 3달간 국제유가는 엄청난 변동성을 보이며 등락을 반복하고 있으며, 2022년 5월 25일 WTI기준 국제유가는 110.33달러/배럴을 기록하고 있습니다.

국내유가는 국제원유 가격의 변동 뿐만 아니라 환율 변동에도 영향을 받습니다. 2018년 6월 들어 미국의 중국산 수출품에 대한 관세부과 및 중국의 보복관세 대응 방침에 따라 글로벌 무역전쟁 가능성이 제기되고, 8월 터키 리라화 폭락 사태로 인하여 신흥국의 금융위기 확산 분위기가 조성되며 원/달러 환율이 급등하였습니다. 3분기 이후에는 미중 무역분쟁 전개, 북미 관계 개선 기대감, 일부 신흥국 금융불안, 미국 경기의 나홀로 확장세 등의 요인들로 인해 원/달러 환율은 새로운 박스권에서 등락하였습니다. 2019년 미국 경기는 성장세가 예상되는 반면, 한국의 GDP 성장률은 기대 대비 하회하는 모습을 보이면서 환율이 지속적으로 상승하였습니다. 미-중 무역분쟁 지속, 미-중동 지정학적 리스크 심화 등의 요인으로 1,223.5원까지 상승했던 달러는, 미-중 1단계 무역합의로 인한 긴장 완화 및 브렉시트 합의에 대한 기대로 다소 약세를 보이며 달러당 1,100 ~ 1,200원에서 등락을 반복했습니다.

2020년은 연초부터 국내 경제성장률 전망치 하향 조정 등 경기에 대한 불확실성이 제기된 가운데, 2월부터 불거진 신종 COVID-19 감염증 확산에 대한 우려로 글로벌 안전자산 선호가 심화되기 시작했습니다. 그 결과, 국내외 시장금리는 하락세가 지속되고 원/달러 환율은 큰 상승을 보이면서 변동성이 확대되었습니다. 미국 연방공개시장위원회(FOMC)는 2020년 들어 3회에 걸친 긴급회의를 통해 기준금리를 0.00~0.25%로 전년대비 1.50% 전격 인하하고, 양적완화 실시 규모를 무제한 확대하기로 결의하는 등 COVID-19로 인한 경기하방 위험과 금융시장 불안을 안정시키기 위한 강력한 통화정책 수단을 연이어 발표하였습니다. 이렇게 미국이 달러를 대량 공급하고 있는 상황에서도 COVID-19로 인한 안전자산 선호심리 강화로 2020년 3월 19일에는 원/달러 환율이 1,280원을 기록하기도 하였으나, 같은 날 한-미 간 600억 달러 규모의 통화 스와프 계약 체결 및 백신에 대한 기대감을 바탕으로 달러 인덱스 하락이 발생하면서 원/달러 환율은 1,200원대 내외에서 거래되었습니다.

이후 미국 정부의 잇따른 추가 부양책 발표와 중앙은행의 제로금리 유지 선언 등으로 인하여 환율은 지속해서 하락하였으나, 2021년초에는 장기 금리가 기대 인플레이션 상승 및 미국 경제의 회복 기대감을 반영해 상승하기 시작했고, 외국인의 국내 주식 순매도, 개인 투자자들의 해외투자 확대가 달러 수요를 이끌어 원달러 환율은 2021년 5월 15일 1,133원/달러 까지 상승하였습니다. 2021년 5월 말 들어 위안화 강세 랠리에 연동한 원화 강세 압력까지 더해지며 원달러 환율은 하락하였으나, 6월 FOMC 이후 미국에서의 테이퍼링 이슈, 변이 바이러스 출현 및 헝다그룹의 디폴트 가능성 등이 제기되며 안전자산 선호 심리에 따른 달러화 강세 모습을 보였습니다. 또한 2021년 하반기 국제 유가 상승, 미국 국채 금리 상승 등 금융시장 변동성이 확대되고 오미크론 변이 바이러스로 인한 주요국의 확진자수 급증 등으로 불확실성에 따라 1,170원 ~ 1,190원의 박스권을 형성하였습니다.

202
2년 원/달러 환율은 연준 통화정책 정상화, 러시아-우크라이나 사태 우려 및 금융시장 변동성 확대에 안전자산 수요가 증대되며 달러 강세 압력이 이어지고 있습니다. 원/달러환율은 2022년 1,200원선을 돌파하였고 5월 중순 현재
1,270원 내외 수준을 유지하고 있습니다.

향후 코로나19의 재확산과 이에 따른 경기 악화, 미국의 정책 변화, 신흥국들의 부채위기 및 국제 정세 불안 등은 환율 변동성을 키울 수 있으며, 이는 당사 수익성 및 재무구조에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

[최근 원/달러 환율 추이]

최근 환율 추이.jpg
최근 원/달러 환율 추이

출처 : 서울외국환중개

당사는 해외영업활동과 해외종속기업에 대한 순투자로 인하여 USD와 CNY 등에 대한 환위험에 노출되어 있고, 2022년 1분기 기준 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 아래와 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
2022년 1분기말
2021년 말

자산
부채
자산
부채

USD
80,388
66,851
68,613
62,370

출처 : 당사 분기보고서

2022년 1분기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 5% 변동시 환율변동이 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(
단위: 백만원)

구 분
2022년 1분기말
2021년 말

5% 상승시
5% 하락시
5% 상승시
5% 하락시

USD
820
(820)
(264)
264

출처 : 당사 분기보고서

따라서 당사는 환율 변동에 따라 수익에 악영향을 미칠 수 있는 환위험에 노출되어 있으니 투자자께서는 이 점 유의하여 주시기 바랍니다.

[자. 코로나19 및 국제 정세로 인한 경기 침체 및 불확실성 위험]

최근 코로나19의 확산이 감소세를 보이며 사회적 거리두기 중단, 해외 이동 재개 등 코로나19로 인한 경제 둔화 요인은 줄어든 것으로 보이나, 새로운 변이 바이러스의 가능성 등은 여전히 경제 회복을 방해하는 요인입니다.

또한 기존의 미중 무역전쟁 및 최근의 러시아 - 우크라이나 전쟁 등의 국제 정세 역시 국내 경기에 많은 영향을 미치는 요인입니다.
2022년 1월 IMF가 발표한 세계경제전망(World Economic Outlook)에 따르면 세계 경제는 2022년에 4.4%, 2023년에는 3.8%의 안정적인 성장률을 기록할 것으로 전망하고 있습니다. 국내의 경우, 2022년 2월에 한국은행에서 발행한 경제전망보고서에 따르면 2022년 3.0%, 2023년 2.5%의 경제성장률을 보일 전망입니다.
하지만 새로운 변이 바이러스, 이로 인한 공급망 문제, 국제 정세 악화로 인한 변동성 증가 및 국내외 경기 둔화 등은 당사의 매출과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
투자자께서는 당사의 주요 사업들의 현황과 경제 하방 리스크 요인을 충분히 확인하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

2022년 1월 IMF에서 발표한 세계경제전망 수정(WEO Update)에 따르면 세계경제는 2022년 4.4%, 2023년 3.8%의 성장률을 기록할 것으로 전망하고 있습니다. IMF는 오미크론 변이 바이러스의 확산으로 인한 경기 회복 둔화를 전망하여, 2021년 10월 발표한 세계경제전망치 대비 2022년 성장률을 0.5%p 하향 조정하였습니다. 선진국의 경우 2022년 경제성장률을 3.9%, 신흥개도국은 4.8%로 2021년 10월 대비 각각 0.6%p, 0.3%p 하향 조정했습니다. 향후에도 코로나19 재확산, 인플레이션 압력, 미국 재정정책 조정 등 부정적 요인으로 인해 경제 성장에 대한 불확실성은 높을 것으로 전망됩니다.

[ IMF 주요국의 경제성장률 전망치]

(단위: %, %p.)

경제성장률
2020년
2021년
2022년
2023년

전망
('22.1월 기준)
조정폭
('21.10월 대비)
전망
('22.1월 기준)
조정폭
('21.10월 대비)

세계
-3.1
5.9
4.4
-0.5
3.8
0.2

선진국
-4.5
5.0
3.9
-0.6
2.6
0.4

미국
-3.4
5.6
4.0
-1.2
2.6
0.4

유로존
-6.4
5.2
3.9
-0.4
2.5
0.5

일본
-4.5
1.6
3.3
0.1
1.8
0.4

신흥개도국
-2.0
6.5
4.8
-0.3
4.7
0.1

중국
2.3
8.1
4.8
-0.8
5.2
-0.1

인도
-7.3
9.0
9.0
0.5
7.1
0.5

한국
-0.9
4.0
3.0
-0.3
2.9
0.1

(자료 : IMF World Economic Outlook (2022.01))

한국은행이 2022년 02월 발표한 경제전망보고서에 따르면 국내 경제성장률은 2023년까지는 지속적으로 회복세를 시현할 것으로 전망하였습니다. 2020년의 경우 전세계적으로 코로나19의 확산으로 경기불황이 지속되며 역성장을 기록하였습니다. 하지만 2021년에 백신이 보급되기 시작하고, 주요국가에서 백신 접종률의 상승과 함께 코로나19 확진자수 증가세가 안정화 되기 시작하면서 글로벌 경기가 개선되기 시작하였습니다. 이에 따라 한국은행은 국내 경기가 대내외 불확실성 증대에도 글로벌 경제활동 재개 지속, 국내 방역조치 완화 기조 등에 힘입어 양호한 성장흐름을 이어갈 것으로 보며 2021년 4.0%, 2022년 3.0%, 2023년 2.5% 수준의 경제성장률을 전망하였습니다. 

[한국은행 국내 주요 거시경제지표 전망]

(단위 : %)

구 분
2021년
2022년(E)
2023년(E)

상반기
하반기(E)
연간(E)
상반기
하반기
연간
연간

GDP
4.0
4.0
4.0
2.8
3.1
3.0
2.5

민간소비
2.4
4.8
3.6
3.9
3.2
3.5
2.6

설비투자
12.6
4.1
8.3
-1.3
5.8
2.2
1.7

지식재산생산물투자
4.0
3.7
3.9
4.2
3.7
3.9
3.8

건설투자
-1.5
-1.5
-.1.5
0.6
4.0
2.4
2.3

상품수출
14.4
6.0
9.8
4.5
2.5
3.4
2.2

상품수입
12.5
11.2
11.8
5.6
2.1
3.8
2.3

출처 : 한국은행 경제전망보고서, (2022. 02)

또한 COVID-19 이외에도, 2022년 2월 24일 러시아가 우크라이나를 침공함으로써 러시아-우크라이나 전쟁이 발발하였습니다. 러시아는 2022년 2월 21일 동부 우크라이나의 돈바스 지역에 군대를 진주시켰으며, 삼일 뒤인 2022년 2월 24일, 전면적인 침공을 개시했습니다. 러시아는 우크라이나의 수도 키예프를 비롯한 우크라이나 전역에 미사일을 발사했으며, 우크라이나 전역으로 지상군이 투입되었습니다. 러시아와 우크라이나가 세계 4대 곡물수출국이라는 점과, 러시아가 유럽으로 향하는 천연가스 대부분을 공급한다는 점에서 양측의 군사충돌은 전 세계적으로 에너지, 곡물 등 원자재 가격의 큰 변동성을 가져왔습니다. 몇 차례 협상 시도가 있었으나 신고서 제출 전일 기준 전쟁은 여전히 진행 중이며, 이로 인한 원자재 가격의 행방은 현재로서는 예측하기 어렵습니다.

당사가 영위하는 주요 사업은 운송업으로, 코로나 19로 인하여 긍정적, 부정적 영향이 둘 다 존재합니다. 육운 부문의 경우 코로나19로 인한 교역 감소로 야기된 물동량 감소로 악영향을 받지만 택배부문의 경우 사회적 접촉을 최소화하므로 긍정적 영향을 받습니다. 그 외에도, 국제 정세는 국내 경기에 큰 영향을 미칠 뿐 아니라 당사가 영위하는 해운 부문 및 국제 부문에 가장 중요한 요소입니다. 코로나 19로 인한 경제 침체 및 사회적 거리두기 등의 영향은 점차 줄어드는 것으로 판단되나, 계속하여 새로운 변이바이러스가 등장할 가능성이 존재합니다. 또한 러시아-우크라이나 사태 등 쉽게 예상할 수 없는 여러 불확실성이 존재하므로, 투자자께서는 당사의 주요 사업들의 현황과 국제 정세, 경제 하방 리스크 요인을 충분히 확인하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

2. 회사위험

당사의 2022년 1분기말 기준 연결재무제표 주요재무사항 총괄표는 아래와 같습니다.

[주요재무사항 총괄표(연결)]
(단위: 백만원, %, 배)

구 분
2022년 1분기말
2021년
2020년
2019년

1. 자산총액
3,902,950
3,877,621
3,788,654
3,548,369

- 유동자산 총액
694,051
702,239
577,928
417,575

2. 부채총액
2,522,975
2,503,650
2,550,729
2,494,470

- 유동부채 총액
818,802
865,859
755,214
516,186

3. 순자산총액
1,379,975
1,373,971
1,237,925
1,053,899

4. 부채비율(%)
182.83%
182.22%
206.05%
236.69%

5. 유동비율(%)
84.76%
81.10%
76.53%
80.90%

6. 매출액
706,255
2,504,131
2,215,687
2,062,344

7. 영업이익 또는 손실
34,399
99,433
105,917
90,655

8. 이자비용
25,173
97,707
103,372
110,150

9. 이자보상비율(배)
1.37
1.02
1.02
0.82

10. 당기순이익
18,044
161,833
9,097
-2,865

11. 자본금
74,738
74,738
74,738
59,873

12. 영업활동 현금흐름
33,265
196,051
241,167
167,249

13. 투자활동 현금흐름
89,844
59,200
-112,170
-77,064

14. 재무활동 현금흐름
-29,004
-175,055
-136,631
-120,283

15. 현금 및 현금성자산 기말잔고
306,331
210,571
125,636
136,645

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서

당사의 2022년 1분기말 기준 별도재무제표 주요재무사항 총괄표는 아래와 같습니다.

[주요재무사항 총괄표(별도)]
(단위: 백만원, %, 배)

구 분
2022년 1분기말
2021년
2020년
2019년

1. 자산총액
2,841,594
2,812,744
2,734,601
2,474,898

- 유동자산 총액
536,564
551,696
474,884
337,316

2. 부채총액
1,507,941
1,479,454
1,521,619
1,439,947

- 유동부채 총액
702,058
748,957
654,279
416,150

3. 순자산총액
1,333,653
1,333,290
1,212,982
1,034,950

4. 부채비율(%)
113.07%
110.96%
125.44%
139.13%

5. 유동비율(%)
76.43%
73.66%
72.58%
81.06%

6. 매출액
600,040
2,155,710
1,928,150
1,811,711

7. 영업이익 또는 손실
10,733
24,533
46,886
47,551

8. 이자비용
11,189
40,198
43,919
47,063

9. 이자보상비율(배)
0.96
0.61
1.07
1.01

10. 당기순이익
7,824
150,635
1,762
7,289

11. 자본금
74,738
74,738
74,738
59,873

12. 영업활동 현금흐름
4472
58,038
134,166
74,345

13. 투자활동 현금흐름
88,615
99,019
-108,639
-62,981

14. 재무활동 현금흐름
200
-86,616
-42,188
-35,195

15. 현금 및 현금성자산 기말잔고
251,947
157,361
83,333
102,999

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서

[가. 재무안정성 관련 위험]

당사의 2022년 1분기말 연결기준 총 차입금은 1조 8,440억원(단기성차입금 4,585억원, 장기성차입금 1조 3,855억원)이며 차입금 의존도는 47.25%입니다.
당
사
는 2019년 1월 1일부터 기업회계기준서 제1116호 '리스'를 최초로 도입한 영향으로 당사의 연결기준 차입금의존도는 2018년말 37.34%에서 2019년말 53.89%로 크게 증가하였고, 2019년말 연결기준 부채비율은 2018년말 149.40% 대비 87.29%p 증가한 236.69%를 기록하며 악화되었습니다.
단, 이는 회사의 실질적인 채무(차입금, 매입채무 등)의 증가로 인한 것이 아니며, 재무적인 수치만 변경이 되는 것일뿐 당사의 실제 재무상황 및 현금흐름이 변동되는 사항은 아닙니다. 또한,

물류업체 간 경쟁이 심화된 상황에서 지속적인 매출 증대와 서비스 품질 향상을 위하여 시설, 장비 등의 인프라 확충을 계속하고 있으며, 이에 따른 투자자금 소요로 인하여 차입금 부담이 지속되고 있습니다. 당사 총 차입금의 절대적인 규모는 과중한 상태이며 업종 특성상 지속적인 투자 자금 소요가 발생하는 점을 고려하였을 때,
단기적으로 차입금 규모가 감소하기는 어려울 것으로 판단됩니다. 따라서 투자자께서는
당사의 과중한 차입금 부담으로 인한 재무안정성 위험에 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

[차입금 현황 및 재무비율(연결기준)]
(단위: 백만원)

구분
2022년 1분기말
2021년말
2020년말
2019년말

단기성차입금
458,530
516,369
361,926
281,303

단기차입금
62,346
62,334
27,113
57,594

유동성장기차입금
292,075
355,357
247,547
135,519

유동리스부채
104,109
98,678
87,267
88,190

장기성차입금
1,385,500
1,317,666
1,450,919
1,630,864

사채
286,257
195,796
385,633
398,054

장기차입금
314,276
322,726
265,348
428,931

비유동리스부채
784,967
799,144
799,938
803,879

총차입금
1,844,030
1,834,035
1,812,845
1,912,168

자산총액
3,902,950
3,877,621
3,788,654
3,548,369

사용권자산
943,619
953,257
964,891
994,464

부채비율
182.83%
182.22%
206.05%
236.69%

차입금의존도
47.25%
47.30%
47.85%
53.89%

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서

당사의 2022년 1분기말 연결기준 총 차입금은 1조 8,440억원(단기성차입금 4,585억원, 장기성차입금 1조 3,855억원)이며 차입금 의존도는 47.25%입니다
.

당사는 2019년 1월 1일부터 기업회계기준서 제1116호 '리스'를 최초로 도입하였으며, 리스이용자인 경우에 단기리스(리스기간이 12개월 이하)와 소액 기초자산 리스를 제외한 모든 리스 약정과 관련하여 사용권자산과 그에 대응되는 리스부채를 인식합니다. 리스부채 인식에 따라 당사의 연결기준 총차입금은 2018년말 9,938억원에서 2019년말 1조 9,122억원으로 증가하였으며 연결기준 자산총액은 사용권자산 인식에 따라 2018년말 2조 6,614억원에서 2019년말 3조 5,484억원으로 증가하여, 당사의 연결기준 차입금의존도는 2018년말 37.34%에서 2019년말 53.89%로 크게 증가하였습니다.

기업회계기준서 제1116호 최초 적용에 따라 2019년 1월 1일 당사의 연결기준 재무상태표에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
증가(감소)

자산

사용권자산
1,022,184

유형자산
(125,815)

기타유동자산
(8,306)

총자산
888,063

리스부채

유동금융부채
76,741

비유동금융부채
811,322

총부채
888,063

총자본

-

사용권자산은 약 1조 222억원 증가했으며 유형자산과 기타유동자산은 각각 약 1,258억, 83억 감소하여 총자산이 약 8,881억원 증가했습니다. 또한, 리스부채가 동일규모인 약 8,881억원 늘어났습니다. 사용권자산 증가 규모가 이처럼 대규모로 증가한 이유는 당사가 종속회사인 평택컨테이너터미날(주) 등을 통해 진행하고 있는 컨테이너하역사업 때문으로 항만하역사업은 항만사업 영위를 위한 설비투자를 수십년간 사용권을 가지고 사용료를 지불하는 형태로 이루어지기 때문입니다. 이와 같은 운용리스 회계기준 변경에 따라 사용권자산과 리스부채가 재무상태표에 반영되어 2019년말 연결기준 부채비율은 2018년말 149.40% 대비 87.29%p 증가한 236.69%를 기록하며 악화되었습니다.

그러나, 이는 앞서 언급했듯이 2019년 1월 1일부터 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 제1116호 '리스'의 기준서가 변경 및 시행되어 과거 회계연도에 재무제표에 반영되지 않았던 부채가 인식됨에 따라 2019년부터 반영되는 재무제표 상 부채비율이 전년대비 상승하게 된 것 입니다. 따라서, 이러한 회계기준 변경에 의한 부채비율 상승은 회사의 실질적인 채무(차입금, 매입채무 등)의 증가로 인한 것이 아니며, 재무적인 수치만 변경이 되는 것일 뿐 당사의 실제 재무상황 및 현금흐름이 변동되는 사항은 아닙니다.

위와 별개로 당사는 물류업체 간 경쟁이 심화된 상황에서 지속적인 매출 증대와 서비스 품질 향상을 위하여 시설, 장비 등의 인프라 확충을 계속하고 있으며, 이에 따른 투자자금 소요로 인하여 차입금 부담이 지속되고 있습니다.

당사의 연결기준 단기차입금 및 유동성장기차입금 내역은 다음과 같습니다.

[단기차입금 내역]
(단위: 백만원)

구 분
차입처

연이자율

2022년
1분기말

2022년
1분기말
2021년 말

일반자금
한국증권금융(주)(주1)
2.39%
11,500
11,500

한국산업은행(주2)
3.04%
50,000
50,000

한도대출
(주)신한은행(주3)
SOFR 3M + 1.80%
846
834

합 계
62,346
62,334

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서

(주1) 동 차입금에 대해서 연결실체가 보유한 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 중 일부가담보로 제공되어 있습니다(주석 5 참조).

(주2) 동 차입금에 대해서 연결실체의 유형자산 중 일부가 담보로 제공되어 있습니다(주석 5 참조).

(주3) SOFR은 LIBOR금리를 대체하는 기준 금리로, 2022년 3월부터 동 차입금의 이자율지표가 SOFR금리로 변경되었습니다.

[유동성장기차입금]
(단위: 백만원)

구 분
차입처(주1)

연이자율

2022년
1분기말

2022년
1분기말
2021년 말

사채
86-2회 공모사채 외
2.90%~3.97%
261,281
325,423

차입금
(주)국민은행 외
2.79%~5.18%
30,858
30,077

소 계
292,139
355,500

차감: 사채할인발행차금
(64)
(142)

합 계
292,075
355,358

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서

당사의 연결기준 사채 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
발행일
만기일

연이자율

2022년
1분기말

2022년
1분기말
2021년 말

제86-2 공모사채
-
-
-
-
64,800

제87회 사모사채(주2)
2019-04-25
2022-04-25
3.38%
40,000
40,000

제88회 공모사채(주1)
2019-05-03
2022-05-03
3.76%
54,300
54,300

제90회 사모사채(주2)
2019-07-22
2022-07-22
3.13%
70,000
70,000

제91-2회 공모사채(주1)
2019-07-23
2022-07-22
3.45%
65,500
65,500

제92회 공모사채(주1)
2020-07-31
2023-07-31
4.05%
30,000
30,000

제94-1회 공모사채(주1)
2021-07-22
2023-07-21
2.73%
20,000
20,000

제94-2회 공모사채(주1)
2021-07-22
2024-07-22
3.74%
70,000
70,000

제95-1회 공모사채(주1)
2021-11-04
2023-11-03
3.55%
20,000
20,000

제95-2회 공모사채(주1)
2021-11-04
2024-11-04
3.97%
20,000
20,000

제96-1회 공모사채(주1)
2022-01-21
2024-01-21
3.29%
34,000
-

제96-2회 공모사채(주1)
2022-01-21
2024-01-22
4.10%
56,000
-

우리(FRN) 사모사채(주2)
2019-06-28
2022-06-28
Libor3M+0.95%
31,481
30,823

국민(FRN) 사모사채(주2)
2020-11-09
2023-11-09
Libor3M+1.30%
20,584
20,154

제93회 무보증사모전환사채
2020-07-22
2025-07-22
1.00%
20,000
20,000

소 계
551,865
525,577

가산: 사채상환할증금
1,592
1,592

차감: 전환권조정
(4,844)
(5,154)

차감: 유동성 대체액
(261,281)
(325,423)

차감: 사채할인발행차금
(1,075)
(796)

사채 잔액
286,257
195,796

출처 : 당사 분기보고서

(주1) 무보증 공모사채로서, 사채관리계약 상

지배기업 재무제표기준
으로 부채비율 (부채/자본)은 400% 이하, 담보권설정율 (담보권설정액/자본)은 500% 이하, 자산처분액은 1조원 이하를 유지하는 것을 이행조건으로 하고 있습니다.

(주2) 사모사채에 대해서 연결실체의 유형자산 중 일부가 담보로 제공되어 있습니다

한
편
, 2022년 1분기말 별도기준 1년 이내 만기 도래하는 당사의 단기성차입금은 총 3,951억원이며 이 중 사채가 2,612억원입니다.
향후 회사채 발행 시장에서 우량 신
용등급 선호 현상이 지속되거나 금리 및 환율 등 대외변수의 변동으로 인해 발행시장이 악화될 경우, 당사는 신규 회사채 발행을 통한 차환이나 기타 자금 조달에 있어 어려운 상황에 놓일 가능성이 있습니다. 투자자들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[차입금 현황 (별도기준)]
(단위: 백만원)

구분
2022년 1분기말
2021년말
2020년말
2019년말

단기성차입금
395,159
453,343
295,959
215,560

단기차입금
61,500
61,500
23,500
50,500

유동성장기차입금
276,093
339,530
230,438
120,041

유동리스부채
57,566
52,313
42,021
45,019

장기성차입금
646,164
569,774
689,190
846,565

사채
286,257
195,795
385,633
428,931

장기차입금
115,625
119,500
51,750
164,250

비유동리스부채
244,282
254,479
251,807
253,384

총차입금
1,041,323
1,023,117
985,149
1,062,125

자산총액
2,841,594
2,812,744
2,734,601
2,474,898

사용권자산
283,754
288,823
282,404
292,878

부채비율
113.07%
110.96%
125.44%
139.13%

차입금의존도
36.65%
36.37%
36.03%
42.92%

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서

당사의 별도기준 단기차입금 및 유동성장기차입금 내역은 다음과 같습니다.

[단기차입금(별도기준)]
(단위: 백만원)

구 분
차입처(주1)

연이자율

2022년
1분기말

2022년
1분기말
2021년 말

일반자금
한국증권금융(주)(주1)
2.39%
11,500
11,500

한국산업은행(주2)
3.04%
50,000
50,000

합 계
61,500
61,500

출처 : 당사 분기보고서

(주1) 동 차입금에 대해서 당사가 보유한 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 중 일부가 담보로 제공되어 있습니다

(주2) 동 차입금에 대해서 당사의 유형자산 중 일부가 담보로 제공되어 있습니다.

[유동성장기부채현황 (별도기준)]
(단위: 백만원)

구 분
차입처(주1)

연이자율

2022년
1분기말

2022년
1분기말
2021년 말

사채
86-2회 공모사채 외
2.90%~3.97%
261,281
325,423

차입금
(주)국민은행 외
2.79%~3.52%
14,875
14,250

소 계
276,156
339,673

차감: 사채할인발행차금
(63)
(142)

합 계
276,093
339,531

당사의 경우 유형자산(택배센터, 물류터미널, 하역부지 등), 관계기업 및 공동기업 투자 지분, 공정가치금융자산 등의 규모가 2022년 1분기말 연결 장부가 기준 1조 7,318억원으로 총자산 3조 9,029억원 중 44.37%를 차지하고 있으며, 향후 보유 자산을 통한 재무융통성 확보가 일정 부분 가능할 것으로 보여집니다.

[지분증권, 부동산 등 주요자산현황]
(단위 : 백만원)

구분
내역
2022년 1분기말 기준
장부가액
비고

유형자산
토지
873,120
택배센터, 물류 및 하역부지 등

건물 및 구축물
311,554
물류터미널, 부두 등

기타
429,193
하역중장비, 차량, 선박 등

관계기업 및 공동기업투자
관계기업 및 공동기업투자
71,148
터미널 물류센터, 부두 등

매도가능금융자산
(주)GS리테일
27,497
-

(주)하나금융지주
9,720
-

(주)포스코
5,860
-

기타매도가능금융자산
3,712
-

주요자산합계
1,731,804
-

총자산
3,902,950
-

총자산 대비 비중
44.37%

출처 : 당사 분기보고서

그러나, 당사가 2022년 1분기말 연결 기준 당사와 그 종속회사의 약정사항 및 차입금 등과 관련하여 금융기관 등에 제공한 담보자산은 장부가액 기준으로 1조 2,968억원(담보설정액 기준 1조 2,820억원)이며, 이는 당사의 2022년 1분기말 연결 기준 총 자산 3조 9,029억원 중 33.23%(담보설정액 기준 32.85%)를 차지하는 수준입니다. 담보로 제공된 자산 중 토지 및 건물는 장부가액 기준 8,503억원으로 전체 담보 제공 자산 중 약 66%의 비중을 차지하고 있
으며,
토지 및 건물을 제외한 추가적인 담보자산의 설정으로 수치가 내려갔습니다. 

[담보제공 자산 금액 추이]
(단위: 백만원)

구분
2022년 1분기말
2021년말
2020년말
2019년말

금액
자산대비 비중
금액
자산대비 비중
금액
자산대비 비중
금액
자산대비 비중

장부가액
1,296,848
33.23%
1,298,925
33.50%
1,347,201
35.56%
1,076,480
30.34%

담보설정액
1,282,083
32.85%
1,278,118
32.96%
1,422,008
37.53%
1,288,384
36.31%

자산 총계
3,902,950
-
3,877,621
-
3,788,654
-
3,548,369
-

출처: 당사 분기보고서

당사 총 차입금의 절대적인 규모가 과중한 상태이며 업종 특성상 지속적인 투자 자금소요가 발생하는 점을 고려하였을 때 단기적으로 차입금 규모가 감소하기는 어려울 것으로 판단됩니다. 또한 담보로 제공된 자산에 대해서는 향후 매각 및 유동화를 통한 자금조달이 어려울 것으로 판단되며, 이는 당사 보유 자산 활용에 있어 제약 요인으로 작용할 수 있습니다. 따라서 투자자께서는 당사의 과중한 차입금 부담으로 인한 재무안정성 위험에 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

[나. 수익성 관련 위험]

당사의 연결기준 매출액은 2019년 2조 623억원, 2020년 2조 2,157억원, 2021년 2조 5,041억원을 기록하며 증가추세에 있습니다. 당사의 연결기준 영업이익은 한진해운 사태로 153억원의 영업손실을 기록했던 2016년 이후 (주)한진해운 청산으로 해당 이슈가 해소되면서 2017년말 연결기준 216억원의 영업이익을 기록하며 흑자전환하였고, 이후 택배 단가 개선, 집배점 수수료 절감 및 터미널 자동화를 통한 운영 원가 개선, 경쟁업체의 택배 판가 인상과 이에 따른 신규물량 이탈의 수혜가 당사로 귀결됨에 따른 택배 처리물량 증가, 이로 인한 고정비 완화 및 신규 회계기준서 채택으로 2019년 907억원, 2020년 1,060억원을 기록하며 연결기준 영업이익이 증가하였습니다.
2021년에는 코로나19의 확산으로 비대면 경제가 성장기조를 유지함에 따라 2020년부터 이어진 택배업 시장 물동량 증가추세로 인해 2021년 연결기준 매출액은 전년동기 대비 13.02% 증가하여
2조 5,041억원
을 기록하였습니다. 다만, 판매비와 관리비가 전년 동기 대비 13.12% 상승함에 따라 영업이익은 6.12% 감소하였습니다. 이는 2021년 상반기 택배부문에서 근로환경 개선을 위해 투입된 인건비의 영향으로 해석됩니다. 이후 택배 단가 상승, 계속되는 물동량 증가 등의 영향으로 2022년 1분기의 매출액 및 영업이익은 각각 7,062억원, 343억원을 기록하며, 전년 동기 대비 27.55%, 153.47% 성장한 수치를 보여주었습니다. 그러나 여전히 코로나19의 재확산 및 국내외 경기변동, 시장경쟁강도 심화 등의 영업환경 변화에 따라 당사의 영업수익성이 악화될 위험이 존재
하므
로 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

당사의 2018년말 연결기준 매출액은 1조 9,508억원으로 전년 동기 1조 8,126억원 대비 7.62% 증가하였으며, 매출원가율 또한 전년 동기 대비 0.77%p. 감소한 93.96%를 기록하였습니다. 당사의 2018년 연결기준 영업이익은 한진해운 사태로 153억원의 영업손실을 기록했던 2016년 이후 (주)한진해운 청산으로 해당 이슈가 해소, 컨테이너 하역물량 증가에 따른 수익성 개선, 적자 선박 매각 등 구조조정에 따른 해운부문 영업손실 축소 및 농협과 전략적 제휴 등으로 인한 택배사업 이익증가로 421억원을 기록하였습니다.

2019년 연결기준 매출액은 전년 대비 5.72% 증가한 2조 623억원을 기록했으며, 영업이익은 전년 동기대비 115.44% 증가한 907억원을 기록하였습니다. 영업이익의 경우 시장 기대치를 크게 상회하였는데 앞서 언급한 리스회계 기준 변경에 따라 운용리스비용이 감소한 영향으로 임차료감소 효과가 반영되어 급증하였으나, 리스부채이자비용의 반영으로 영업외비용이 증가하며 당기순이익은 적자 전환되었습니다.

2020년 연결기준 매출액은 전년 대비 7.44% 증가한 2조 2,157억원을 기록했으며, 영업이익은 전년 동기대비 16.84% 증가한 1,059억원을 기록하였습니다. 이는 코로나19 바이러스의 확산으로 인한 비대면 경제의 활성화로 인한 택배산업 호황의 영향으로 풀이됩니다. 

2021년 연결기준 매출액은 전년 대비 13.02% 증가한 2조 5,041억원을 기록했습니다. 다만, 판매비와 관리비가 전년 동기 대비 13.12% 상승함에 따라 영
업이익은 전년 대비 6.12% 감소한 994억원을 기록하였습니다. 이는 택배부문의 지원 인력 투입 및 근로환경 개선을 위한 비용 등으로 인한 것으로 보입니다.

2022년 1분기 연결기준 매출액은 전년 동기 대비 27.55% 증가한 7,062억원을 기록했습니다. 이에 비해 매출원가율은 감소하며, 영업이익은 전년 동기 대비 153.47% 증가한 343억원을 기록하였습니다. 이
는
지속적인 택배 물동량 증가와, 택배가격 인상 등의 효과로 보입니다.

당사의 연결 및 별도기준 재무 수익 현황은 아래와 같습니다.

[당사 주요 수익성 재무 수치 (연결기준)]
(단위: 백만원, %)

구분
2022년 1분기
2021년 1분기
2021년
2020년
2019년

매출액
706,255
553,687
2,504,131
2,215,687
2,062,344

매출원가
647,904
517,754
2,310,957
2,026,899
1,893,165

매출원가율
91.74%
93.51%
92.29%
91.48%
91.80%

매출총이익
58,351
35,933
193,173
188,787
169,179

매출총이익률
8.26%
6.49%
7.71%
8.52%
8.20%

판매비와관리비
23,951
22,361
93,740
82,870
78,524

영업이익
34,399
13,571
99,433
105,917
90,655

영업이익률
4.87%
2.45%
3.97%
4.78%
4.40%

당기순이익
18,044
192,238
161,833
9,097
-2,865

당기순이익률
2.55%
34.72%
6.46%
0.41%
-0.14%

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서

[당사 주요 수익성 재무 수치 (별도기준)]
(단위: 백만원, %)

구분
2022년 1분기
2021년 1분기
2021년
2020년
2019년

매출액
600,040
480,961
2,155,710
1,928,150
1,811,711

매출원가
575,578
469,234
2,077,428
1,836,861
1,722,563

매출원가율
95.92%
97.56%
96.37%
95.27%
95.08%

매출총이익
24,462
11,727
78,281
91,289
89,148

매출총이익률
4.08%
2.44%
3.63%
4.73%
4.92%

판매비와관리비
13,729
12,760
53,749
44,402
41,597

영업이익
10,732
-1,032
24,532
46,886
47,551

영업이익률
1.79%
-0.21%
1.14%
2.43%
2.62%

당기순이익
7,823
190,301
150,634
1,762
7,289

당기순이익률
1.30%
39.57%
6.99%
0.09%
0.40%

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서

당사의 수익 현황은 2022년 1분기 기준 전체 매출의 약 45% 수준을 차지하는 택배 부문의 상황에 크게 영향을 받습니다.

당사 매출에서 가장 높은 비중을 차지하는 택배 부문의 2022년 1분기 연결기준 매출액은 3,185억원으로 전년 동기 2,461억원 대비 29.25% 증가하였고, 영업이익은 전년 동기 -32억원에서 63억원으로 증가하였습니다. 이는 2022년에 들어서도 계속하여 증가하는 물동량과 작년의 택배가격 인상효과, 작년 1분기 택배부문 근로환경을 개선하는 과정에서 투입된 비용으로 인한 기저효과 등으로 해석됩니다. 

한편, 그 다음으로 매출의 비중을 차지하는 국제, 육운, 하역 부문은 각각 2022년 1분기 기준 1,277억원, 1,032억원, 1,013억원의 매출액을 기록하였습니다. 이는 전년 동기 대비 각각 84.69%, 15.60%, 12.14% 증가한 수준입니다. 이는 코로나19의 영향으로부터 경제가 다시금 회복하는 모습
을 보이며 컨테이너 및 국제 물동량 등이 증가한 영향으로 해석됩니다.

[사업부문별 손익 현황(연결기준)]
(단위: 백만원, %)

사업
부문
2022년 1분기
2021년 1분기
2021년
2020년
2019년

매출액
영업손익
영업이익률
매출액
영업손익
영업이익률
매출액
영업손익
(주1)
영업이익률
매출액
영업손익
영업이익률
매출액
영업손익
영업이익률

육운
103,245
81
0.08%
89,309
361
0.40%
388,309
-677
-0.17%
331,898
-1,072
-0.32%
339,447
395
0.12%

하역
101,313
24,837
24.52%
90,347
17,461
19.33%
382,697
81,730
21.36%
356,276
67,502
18.95%
339,914
55,523
16.33%

해운
8,724
1,118
12.82%
8,693
1,519
17.47%
29,830
2,971
9.96%
28,885
1,831
6.34%
34,680
6,779
19.55%

창고
4,654
1,131
24.30%
4,340
980
22.58%
17,876
4,246
23.75%
18,281
4,685
25.63%
19,416
3,640
18.75%

국제
127,778
3,189
2.50%
69,185
-775
-1.12%
374,634
204
0.05%
244,868
-2,340
-0.96%
220,052
-2,168
-0.99%

택배
318,586
6,375
2.00%
246,103
-3,268
-1.33%
1,137,298
20,730
1.82%
1,015,629
42,091
4.14%
832,742
32,220
3.87%

차량종합
68,926
-174
-0.25%
60,728
-532
-0.88%
257,324
-1,130
-0.44%
273,167
1,846
0.68%
352,098
2,759
0.78%

연결조정액
-26,971
-2,157
8.00%
-15,017
-2,174
14.48%
-83,837
-8,641
10.31%
-53,317
-8,626
16.18%
-76,005
-8,492
11.17%

연결후금액
706,255
34,400
4.87%
553,688
13,572
2.45%
2,504,131
99,433
3.97%
2,215,687
105,917
4.78%
2,062,344
90,656
4.40%

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서
(주1) 리스회계정책 변경에 따른 사용권자산 상각비 증가와 임차료 등 비용감소를 반영한 영업손익입니다.

[사업부문별 영업실적 (별도기준)]
(단위: 백만원, %)

사업부문
2022년 1분기
2021년 1분기
2021년
2020년
2019년

매출액
영업손익
영업이익률
매출액
영업손익
영업이익률
매출액
영업손익
(주1)
영업이익률
매출액
영업손익
영업이익률
매출액
영업손익
영업이익률

육운
101,831
-138
-0.14%
88,220
267
0.30%
383,200
-900
-0.23%
328,008
-1,217
-0.37%
334,201
11
0.00%

하역
32,718
1,181
3.61%
32,360
1,227
3.79%
128,938
1,325
1.03%
129,740
3,509
2.70%
137,162
5,203
3.79%

해운
8,724
1,118
12.82%
8,692
1,519
17.48%
29,830
2,971
9.96%
28,885
1,831
6.34%
34,680
6,779
19.55%

창고
4,654
1,131
24.30%
4,340
980
22.58%
17,876
4,246
23.75%
18,281
4,685
25.63%
19,416
3,640
18.75%

국제
64,601
1,239
1.92%
40,518
-1,226
-3.03%
201,244
-2,344
-1.16%
134,440
-5,859
-4.36%
134,527
-2,718
-2.02%

택배
318,586
6,374
2.00%
246,103
-3,268
-1.33%
1,137,298
20,366
1.79%
1,015,629
42,091
4.14%
832,742
32,211
3.87%

차량종합
68,926
-174
-0.25%
60,728
-532
-0.88%
257,324
-1,131
-0.44%
273,167
1,846
0.68%
318,983
2,425
0.76%

합계
600,040
10,731
1.79%
480,961
-1,033
-0.21%
2,155,710
24,533
1.14%
1,928,150
46,886
2.43%
1,811,711
47,551
2.62%

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서
(주1) 리스회계정책 변경에 따른 사용권자산 상각비 증가와 임차료 등 비용감소를 반영한 영업손익입니다.

반면, 차량종합의 경우 치열한 경쟁상황 지속, 국내외 경기침체 지속 등으로 인하여 저조한 영업이익률이 지속되고 있습니다.
2021년부터는 영업이익률이 적자로 돌아섰으며, 이는 2022년 1분기까지 지속되고 있습니다. 국내외 경기침체는 점차 나아질 것으로 보이나, 치열한 시장 경쟁률 등은 지속될 것으로 보이기에 지속적인 관찰이 필요할 것으로 보입니다. 

2021년의 경우 당사의 영업이익률은 2020년보다 0.81% 하락하였으나,
택배부문 근로환경을
개선하기 위한 일시적 비용으로 부터 기인하였다고 판단됩니다. 한편 2022년 1분기의 경우 4.87%의 영업이익률을 보여주며 2021년 대비 0.90% 증가한 영업이익률을 보여주었습니다. 이는 택배 부문에서 택배 단가 상승으로 인한 수익률 개선, 하역 및 국제 부분의 경기 회복으로 인한 물동량 증가 및 수익성 개선 등의 영향으로 보입니다. 현재, 택배 부문은 꾸준한 외형성장세를 보여주고 있으며, 하역 및 국제 부문 역시 코로나19의 영향에서 벗어나는 모습을 보여주고 있습니다.
그러나, 택배 부문의 영업이익률은 개선되긴 하였으나 여전히 낮은 편이고, 육운, 차량종합부문 역시 영업이익률 개선이 미미한 상태로 향후 국내외 영업환경과 실적추이에 대해서는 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다. 향후 코로나19의 영향이 지속되거나 국내외 경기 변동, 시장경쟁 강도 등 영업환경의 변화에 따라 당사의 영업수익성이 변동될 위험이 존재하므로 투자자께서는 이 점 유의하여 주시기 바랍니다.

[다. 지속적인 투자 부담으로 인한 현금흐름 악화 위험]

당사가 영위하는
물류 사업은 기존 시설에 대한 대체투자를 포함하여 경쟁력 제고 및 사업영역 확장을 위해 지속적인 선행 투자가 필요합니다.
당사는
시장 지위를 유지하기 위한 직접적 자본적 지출과 관계기업 형태의 출자 등이 지속되는 등 투자 관련 자금 소요는 계속적으로 발생
하고 있습니다. 이러한
투자 부담은 향후 당사의 현금흐름을 악화시키는 위험 요소로 작용
할 가능성이 있으니 유의하시기 바랍니다.

당사가 영위하는 물류 사업은 기존 시설에 대한 대체투자를 포함하여 경쟁력 제고 및사업영역 확장을 위해 지속적인 선행 투자가 필요합니다. 당사 또한 물류업체 간 경쟁이 심화된 상황 속에서 지난 수년간 사업기반 강화를 위해 국내외 물류 거점 확보, 시설 및 장비 확충 등에 지분투자를 포함하여 매년 일정 규모 이상의 투자자금을 집행했습니다.

연결기준 연도별 현금흐름 추이는 다음과 같습니다.

[현금흐름 추이]
(단위: 백만원)

구 분
2022년 1분기
2021년 1분기
2021년
2020년
2019년

영업활동 현금흐름
33,265
41,658
196,051
241,167
167,249

투자활동 현금흐름
89,844
118,850
59,201
-112,170
-77,064

유형자산 취득
-32,643
-13,495
-109,949
-172,711
-103,177

유형자산 처분
143
697
1,684
16,930
6,550

관계기업투자의 취득
-957
-6,174
-7,124
-
-4,552

관계기업투자의 처분
-
-
-
-
-

매도가능금융자산 취득
-2,000
-347
-2,967
-84,454
-600

매도가능금융자산 처분
2,468
81,893
81,251
5,014
-

재무활동 현금흐름
-29,005
-109,176
-175,056
-136,631
-120,283

현금 및 현금성자산 기말잔고
306,331
179,153
210,572
125,636
136,645

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서

당사는 지속적인 매출 증대와 물류서비스 품질 향상을 위하여 물류(물류거점 확보, 장비 현대화), 택배(터미널 확보, 택배기기 현대화) 기타(시설 신규 투자 및 개보수, 전산 및 장비 투자) 등 사업 부문에 투자가 지속되고 있습니다. 당사는 2022년 1분기 중 223억원의 자금을 대전 SMART Mega-Hub 구축
, 택배 Sub터미널 휠소터 설치, 차세대 한진택배 시스템 구축 사업에 투자하였으며, 현재 진행 중인 투자건에 향후 2,700억원이 추가로 소요될 예정입니다.

(단위 : 억원)

투자대상

투자효과

투자

기간

예상

투자규모

기투자액(주1)
(당분기)

향후

투자액

대전 SMART

Mega-Hub 구축

택배 공급능력 확대 및

서비스 품질 향상

2020~2023

2,801
720
(134)
2,081

택배 Sub터미널
휠소터 설치
택배터미널 자동화 능력 향상 및
근로환경 개선
2022
462
85
(85)
377

차세대 한진택배

시스템 구축

택배시스템 재구축 통한

IT 운영체계 개선

2021~2022

265

23
(4)
242

출처 : 당사 분기보고서

(주1) 기투자액은 최초 투자시작일부터 당기말까지 누적 투자금액입니다.

또한, 당사는 공급능력 확대 및 운송 서비스 품질 향상을 목적으로 대전 Mega-Hub 구축, 택배터미널 확충 및 자동화, 하역/창고 등 물류거점확보 및 장비 확충, 물류 플랫폼 구축 및 Logistics 운영시스템 개선 등에 6,330억원을 투자할 계획입니다. 당사의 향후 투자대상에 대한 연도별 예상 투자액은 아래와 같습니다.

[향후 투자계획]
(단위 : 억원)

투자대상

연도별 예상투자액

예상 투자

총액

제67기

(2022년)

제68기

(2023년)

제69기

(2024년)

대전 SMART Mega-Hub 구축
1,491
456
268
2,215

택배터미널 확충 및 자동화
1,131
386
607
2,124

하역/창고/국제특송 물류 거점확보, 지분투자 및 장비확충
832
393
101
1,326

물류 플랫폼 구축 및 Logistics 운영시스템 개선
258
130
112
500

노후 장비, 시설물 개보수 등 기타 경상투자
81
38
46
165

3,793
1,403
1,134
6,330

출처 : 당사 분기보고서

당사의 영업이익률은 2016년 이후 개선되어 안정되어가는 추세를 보이고 있으나, 당사는 시장 지위를 유지하기 위한 물류 장비, 전국 각지의 터미널, 항만 등에 대한 직접적 자본적 지출과 관계기업 형태의 출자 등이 지속되는 등 투자 관련 자금 소요 또한 계속적으로 발생하고 있습니다. 이러한 설비 투자에도 불구하고, 시장 경쟁 상황의 악화로 인하여 투자의 결과인 인프라 및 설비들의 가동률이 저조하거나 당사에서 기대하는 수익을 창출해 내지 못하면 이는 매출원가 및 판매관리비 누적으로 당사 현금흐름의 개선을 지연시키는 위험 요소로 작용할 가능성이 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

[라. 고정적인 이자비용 부담으로 인한 당기순손실 발생 위험]

2019년 리스 회계기준 도입 이후 당사의 이자비용은 2019년 1,102억원, 2020년 1,034억원을 기록하였으며 2021년 기준 977억원으로 계속하여 소폭 감소하는 모습을 나타내고 있습니다. 한
편, 당사의 이자보상배율은 2011년부터 약 1 ~ 1.5배 수준에 머물러 있었으나,

2016년 영업손실 및 이자비용의 증가로 인하여 이자보상배율은 1배를 하회하였습니다.
한편,

2019년 리스회계 기준 변경 및 코로나 19의 영향으로 인한 택배업 호조로 2020년 1.02의 이자보상배율을 기록하였습니다.

이
후
당사의 2021년 상반기 택배부문에서 근로환경 개선을 위해 투입된 인건비의 상승, 택배기사 파업 등으로 인해 이자보상배율은 0.85을 기록하였으나, 하반기에는 운영효율성 증대 및 택배 단가인상에 따른 수익성 개선을 통해 이자보상배율은 다시 1.02 선으로 상승하였습니다.

2022년 1분기의 경우 택배 부문의 물동량 증가 및 단가 인상을 통한 수익률 개선, 코로나 19의 영향 감소로 인한 국제 부문의 매출액 및 수익율 증가 등을 통해 이자보상배율은 다소 상승하여 1.37을 기록하였습니다.

당사의 투자에 따른 투자자금 소요 등 현재의 총 차입금 규모가 단기적으로 크게 감소하기 어려운 상황을 고려할 때,
고정적인 이자비용 부담은 향후에도 이어질 것으로 판단되므로 투자자께서는 당사의 이러한 고정적인 이자비용 부담과 이에 따른 당기순손실 발생 위험에 유의하시기 바랍니다.

2015년 하반기중 한진해운신항만(주)(현. 한진부산컨테이너터미널(주))가 당사의 종속회사로 편입됨에 따라 연결 기준 차입금이 대폭 증가하여 2016년 연결 기준 이자비용은 679억원으로 전년 대비 314억원 증가한 이후 이자비용 감소를 위한 노력을 통해 2018년 551억원까지 감소하였습니다.
이후 2019년 리스 회계기준 도입 이후 2019년 1,102억원, 2020년 1,034억원, 2021년 977억원으로 소폭 감소하는 모습을 보이고 있습니다.

영업이익을 이자비용으로 나눈 수치인 이자보상배율은 기업의 이자부담 능력을 판단하는 지표로 이자보상배율이 1이 넘으면 회사가 이자비용을 부담하고도 수익이 난다는 의미이고, 이 배율이 1 미만일 경우 영업활동을 통해 창출한 이익으로 금융비용조차 지불할 수 없는 것을 의미합니다. 당사의 이자보상배율은 2011년부터 약 1 ~ 1.5배 수준에 머물러 있었으나, 2016년 약 153억원의 연결 기준 영업손실 이후 2020년 1분기까지 이자보상배율은 1배를 하회하였습니다. 한편, 2019년 리스회계 기준 변경에 따라 운용리스비용이 감소한 영향으로 임차료 감소 효과가 반영되고 코로나 19의 영향으로 인한 택배업 호조로 2020년 1.02의 이자보상배율을 기록하였습니다. 이
후
당사의 2021년 상반기 연결 기준 영업이익은 택배부문에서 근로환경 개선을 위해 투입된 인건비의 상승, 택배기사 파업 등으로 전년대비 -24.38% 감소하였고 이로 인해 이자보상배
율은 0.85을 기록하였으나, 하반기에는 운영효율성 증대 및 택배 단가인상에 따른 수익성 개선을 통해 2021년 이자보상배율은 다시 1.02 선으로 상승하였습니다.

2022년 1분기의 경우 택배 부문의 물동량 증가 및 단가 인상을 통한 수익률 개선, 코로나 19의 영향 감소로 인한 국제 부문의 매출액 및 수익율 증가 등을 통해 이자보상배율은 다소 상승하여 1.37을 기록하였습니다.

[이자비용 변동 추이]
(단위: 백만원, 배)

구 분
2022년 1분기
2021년 1분기
2021년
2020년
2019년

영업이익
34,399
13,572
99,433
105,917
90,655

이자비용
25,173
24,130
97,707
103,372
110,150

이자보상배율(배)
1.37
0.56
1.02
1.02
0.82

당기순이익
18,044
192,238
161,833
9,097
-2,865

출처 : 당사 분기보고서 및 사업보고서
주) 2019년도 이후 이자비용은 리스이자비용을 포함한 수치

당사의 투자에 따른 투자자금 소요 등 현재의 총 차입금 규모가 단기적으로 크게 감소하기 어려운 상황을 고려할 때, 고정적인 이자비용 부담은 향후에도 이어질 것으로 판단됩니다. 또한 국내외 경기 침체의 지속과 시장의 경쟁 심화로 인해 현재의 영업이익 수준이 향후 감소할 경우, 당사의 이자비용은 당기순손실 발생을 야기할 수 있습니다. 따라서 투자자께서는 당사의 이러한 고정적인 이자비용 부담과 이에 따른 당기순손실 발생 위험에 유의하시기 바랍니다.

[마. 종속기업의 영업 및 재무상태 악화 위험]

당사는 공시서류 제출일 기준으로 총 16개의 종속기업을 보유하고 있습니다.
이들 종속기업 대부분이 국내외에서 운송업과 물류업을 영위함에 따라 당사와의 사업적 시너지 창출이 가능할 것으로 보입니다. 하지만

물류업 특성 상 국내외 경기변동에 민감하고 일부 종속기업의 경우 유럽 및 중국 등 해외에서 운송업을 영위하고 있기 때문에 글로벌 경기변동, 환율, 유가 등 대외적 변수에 따라 영업 및 재무 상태의 변동성이 클 수 있습니다. 한진부산컨테이너터미널(주)의 경우

2021년의 경우 매출액은 1,569억원, 당기순이익 194억원으로 전분기 대비 각각 13.28%, 226.67%이상 증가한 모습을 보였습니다. 2022년 1분기 역시 매출액 458억원, 당기순이익 110억원을 보이며 전년 동기 대비 각각 31.23%, 115.69% 증가한 모습을 보여주었습니다.

그러나 한진인천컨테이너터미널(주)의 경우 2017년부터 3개년 동안 당기순손실을 기록하였습니다. 2020년 흑자전환에 성공하여 지금까지 유지 중이지만, 여전히 높은 변동성을 보여주고 있습니다. 종속기업의 실적 부진은 당사의 수익성 및 재무 안정성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 공시서류 제출일 기준으로 한진평택컨테이너터미널(주), 한진부산컨테이너터미널(주) 및 부산글로벌물류센터(주) 등 16개의 종속기업을 보유하고 있습니다. 이들 종속기업 대부분이 국내외에서 운송업과 물류업을 영위함에 따라 당사와의 사업적 시너지 창출이 가능할 것으로 보입니다. 하지만 물류업 특성 상 국내외 경기변동에 민감하고 일부 종속기업의 경우 유럽 및 중국 등 해외에서 운송업을 영위하고 있기 때문에 글로벌 경기변동, 환율, 유가 등 대외적 변수에 따라 영업 및 재무 상태의 변동성이 클 수 있습니다.

공시서류 제출일 기준 당사의 연결대상 종속회사 내용은 다음과 같습니다.

[연결대상 종속회사 개황]
(단위 : %, 백만원)

상호
설립일
주소
주요사업
최근사업연도말
자산총액
지배관계 근거
주요종속
회사 여부

한진평택컨테이너터미널(주)
2004.07.12
경기도 평택시 포승읍 평택항만길 181-21
항만시설운영
39,261
지배회사 보유지분
50% 초과
-

한진부산컨테이너터미널(주)
2007.09.05
경상남도 창원시 진해구 신항로 434
항만시설운영
641,632
지배회사 보유지분
50% 초과
해당
(자산총액 750억원 이상)

부산글로벌물류센터(주)
2009.04.22
경상남도 창원시 진해구 신항4로 15-77
창고사업
10,575
지배회사 보유지분
50% 초과
-

한진울산신항운영(주)
2011.04.04
울산광역시 울주군 온산읍 산암로 379
항만시설운영
5,700
지배회사 보유지분
50% 초과
-

한진인천컨테이너터미널(주)
2014.10.22
인천 연수구 인천신항대로 777
항만시설운영
356,379
지배회사 보유지분
50% 초과
해당
(자산총액 750억원 이상)

HANJIN INTERMODAL AMERICA, INC.
1993.12.13
1111E.Watson Center Road Unit A, Carson,
CA 90745, USA
운송업
13,938
지배회사 보유지분
50% 초과
-

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL
LOGISTICS CO.,LTD.
2005.09.01
606 ROOM,6th Floor,Building A, Yi He International Mansion, No.10
Hongkong Middle Road, Qingdao, China
운송업
5,498
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
(HONGKONG) LIMITED
2009.05.20
Unit 02, 14/F, Texaco Centre, 126-140
Texaco Road, Tsuen Wan, N.T, Hong Kong
운송업
3,747
지배회사 보유지분
50% 초과
-

JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE
2010.01.05
24, Sayfi olimov Street,,Sergely, Tashkent 100015,
Uzbekistan
운송업
1,272
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
(SHANGHAI) CO.,LTD.
2010.08.03
Room 1011, No.99, East Huaihai Road, Huangpu District,
Shanghai , China
운송업
2,758
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
(DALIAN) CO.,LTD.
2010.10.18
Rm 2305 hngyubld, No 68 renmin st.,
Zhongshan Dist., Dalian, China
운송업
2,271
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
(SHENZHEN) CO.,LTD.
2010.10.20
26F, Unit 2608, Great China International Exchange Square, No.1,
Fuhua 1st Road, Futian District,Shenzhen, Guangdong, China
운송업
4,955
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
EUROPE S.R.O.
2013.08.12
Sokolovska 100/94, Praha 8 - Karlin, 186 00,
Czech Republic
운송업
7,856
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
MYANMAR CO.,LTD.
2014.01.10
Level 3, Business Suite 03-03, No.1, Kaba Aye Pagoda Road,
Yankin Township, Yangon, Myanmar
운송업
874
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
VIETNAM COMPANY LIMITED
2016.05.05
Unit 601 - Floor 6 - Bao Viet tower - 233 Dong Khoi street,
Ben Nghe ward, Ben Nghe Ward, District 1, Hochimin city, Vietnam
운송업
10,097
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
(CAMBODIA) CO., LTD.
2021.06.15
Attwood Business Center, Unit 13E1, Russian Blvd,
 Sangkat Teok Thlar, Khan Sensok, Phnom Penh, Cambodia
운송업
2,272
지배회사 보유지분
50% 초과
-

출처 : 당사 분기보고서

상기 서술한 종속기업들의 요약 재무정보는 다음과 같습니다.

[종속기업 요약 재무정보]
(단위: 백만원)

기업명
2022년 1분기말
2022년 1분기

자산
부채
매출액
당기손익

한진평택컨테이너터미널(주)
35,046
10,273
6,929
(793)

한진부산컨테이너터미널(주)
645,215
668,888
45,893
11,081

부산글로벌물류센터(주)
10,705
3,834
1,414
192

한진울산신항운영(주)
5,666
593
1,491
20

한진인천컨테이너터미널(주)
353,321
244,448
14,282
130

HANJIN INTERMODAL AMERICA,INC.
15,031
6,815
17,208
74

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.
6,396
2,782
3,589
40

JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE
1,293
163
397
30

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
2,567
2,569
3,237
6

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHANGHAI) CO.,LTD.
2,728
682
2,863
4

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (DALIAN) CO.,LTD.
2,258
244
603
(11)

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHENZHEN) CO.,LTD.
5,543
4,656
9,353
279

HANJIN GLOBAL LOGISTICS MYANMAR Co., Ltd.
758
921
215
(52)

HANJIN GLOBAL LOGISTICS EUROPE s.r.o.
9,051
3,190
7,966
626

HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
14,168
7,475
15,697
506

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (CAMBODIA) CO.,LTD.
2,728
1,408
2,049
130

출처 : 당사 분기보고서

주요 종속회사로 분류되는 한진부산컨테이너터미널(주), 한진인천컨테이너터미널(주)에 대한 당사의 2022년 1분기말 장부가액은 각각 2,237억원, 1,487억원으로 종속회사 전체 장부가액 4,047억원의 92.02%에 해당합니다.

한진부산컨테이너터미널(주)는 2015년 4분기 중 당사가 (주)한진해운으로부터 지분 50% +1주(보통주 지분 100%)를 매수하면서 당사의 기타 특수관계자에서 종속기업으로 편입되었습니다. 부산항 신항에 위치하고 있는 한진부산컨테이너터미널(주)는 2007년 9월 5일 설립되었으며, 2009년 5월 개장하여 연간 약 280만 TEU 이상을 처리할 수 있는 컨테이너 전용 터미널로 하역과 연계된 복합 물류 서비스를 제공하고 있습니다.

[특수관계인으로부터 주식의 취득(한진해운신항만(주))]
(단위 : 백만원)

1. 거래상대방
(주)한진해운
회사와의 관계
계열회사

3. 중개기관
-
회사와의 관계
-

3 취득주식의 발행회사
한진해운신항만(주)
회사와의 관계
계열회사

4. 취득내역
가. 취득주식수(주)
1,980,857

나. 취득금액
135,481

다. 취득단가(원)
68,395

라. 취득후 소유주식수(주)
1,980,857
취득후 지분율(%)
50

마. 거래일자
2015년 11월 24일

5. 취득목적
부산항 물류터미널 확보를 통한 항만사업 강화

6. 취득방법
장외취득

7. 이사회 의결일
2015년 11월 5일

- 사외이사 참석여부
참석(명)
2

불참(명)
0

- 감사(감사위원)참석여부
참석

8. 기타
- 동 공시사항은 (주)한진해운이 보유한 한진해운신항만(주) 지분 1,980,857주(지분율 50%+1주)를 전량 인수하는 내용입니다.

- 상기 '4. 취득내역 마.거래일자'는 취득절차가 완료되어 확정된 최종 거래일자 입니다.

※ 관련공시일
-

출처 : 당사가 공시한 2015.11.24 특수관계인으로부터 주식의 취득 정정공시

한진부산컨테이너터미널(주)는 물동량의 60% 내외를 차지하던 한진해운이 부실화되면서 2016년 매출액이 1,193억원으로 전년 대비 21.56% 감소하였으며, 영업이익이 108억원으로 전년 대비 79.87% 감소하면서 영업실적이 악화되었습니다. 이후 2M(Maersk, MSC)과 장기 터미널 이용 계약을 체결하면서 2017년 4월부터 2M 물량이 유입됨에 따라 물동량이 확대되고, 매출 성장 및 고정비 부담 완화로 2017년 영업이익은 2016년 대비 47.89% 증가한 약 160억원을 기록하면서 수익성이 회복세를 나타내고 있습니다. 2019년에는 회계기준 변경에 따른 단순 리스부채이자 반영으로 매출액 1,269억원에 당기순손실
21억원을 기록하였으나, 2020년에는 매출액 1,385억원, 당기순이익 60억원을 기록하였습니다.

2021년의 경우 매출액은 1,569억원, 당기순이익 194억원으로 전분기 대비 각각 13.28%, 226.67%이상 증가한 모습을 보였습니다. 이는 코로나19로 인하여 줄어들었던 국제 물동량이 다시금 증가한 영향이라고 판단됩니다. 2022년 1분기 역시 매출액 458억원, 당기순이익 110억원을 보이며 전년 동기 대비 각각 31.23%, 115.69% 증가한 모습을 보여주었습니다. 2020년 이후 양호한 성장률을 보이고 있으나, 성장세 지속 여부에 대해서는 꾸준한 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다.

한편, 한진인천컨테이너터미널(주)는 2015년 상반기 중 당사가 150억원을 추가 출자하여 당사의 종속회사로 편입되었습니다. 인천항 신항에 위치하고 있는 한진인천컨테이너터미널 주식회사는 2014년 10월 22일 설립되었으며, 2016년 3월 개장하여 연간120만TEU를 처리할 수 있는 컨테이너 전용 터미널로 하역과 연계된 복합 물류 서비스를 제공하고 있습니다.

[타법인 주식 및 출자증권 취득결정(한진인천컨테이너터미널(주)]

1. 발행회사
회사명
한진인천컨테이너터미널 주식회사
(Hanjin Incheon Container Terminal Co.,Ltd.)

국적
대한민국
대표자
최정석

자본금(원)
78,300,000,000
회사와 관계
계열회사

발행주식총수(주)
15,660,000
주요사업
항만운영

2. 취득내역
취득주식수(주)
15,660,000

취득금액(원)
78,300,000,000

자기자본(원)
767,275,308,778

자기자본대비(%)
10.20

대규모법인여부
미해당

3. 취득후 소유주식수 및 지분비율
소유주식수(주)
15,660,000

지분비율(%)
100

4. 취득방법
현금취득

5. 취득목적
인천지역 컨테이너 부두 확보

6. 취득예정일자
2015-01-27

7. 자산양수의 주요사항보고서 제출대상 여부
아니오

-최근 사업연도말 자산총액(원)
1,858,651,008,354
취득가액/자산총액(%)
4.21

8. 우회상장 해당 여부
아니오

-향후 6월이내 제3자배정 증자 등 계획
해당사항없음

9. 발행회사(타법인)의 우회상장 요건 충족여부
아니오

10. 이사회결의일(결정일)
2015-01-27

-사외이사 참석여부
참석(명)
2

불참(명)
0

-감사(사외이사가 아닌 감사위원)참석여부
참석

11. 공정거래위원회 신고대상 여부
미해당

12. 풋옵션 등 계약 체결여부
아니오

-계약내용
-

13. 기타 투자판단과 관련한 중요사항
- 상기 '6.취득예정일자'는 자본금 완납일임.
○ 설립 자본금 : 375억원 ('14.10.21)
○ 1차 유상증자 : 258억원 ('14.12.24)
○ 2차 유상증자 : 150억원 ('15.01.27)

- 상기 자기자본 및 자산총액은 당사 2012년 말 연결 재무제표 상 수치임.

※관련공시
2014-10-20 타법인주식및출자증권취득결정

출처 : 당사가 공시한 2015.1.24 타법인주식 및 출자증권 취득 결정 정정공시

당사는 주요 종속회사인 한진인천컨테이너터미널(주)의 하역장비 도입과 관련하여 2017년 3월 ~ 2017년 12월 기간동안 총 7회에 걸쳐 27,400백만원을 대여해준 바 있습니다. 상기 대여금과 관련하여 원금 27,400백만원 및 이자 843백만원을 합산한 28,243백만원을 출자전환하기로 결정하였습니다. 출자전환으로 인하여 당사가 취득하는 한진인천컨테이너터미널(주) 보통주는 총 5,561,760주입니다.

[특수관계인과의 내부거래(한진인천컨테이너터미널(주)]
(단위 : 백만원)

거래상대방
한진인천컨테이너
터미널(주)
회사와의 관계
계열회사

2. 거래내용
가. 거래일자
2018-05-09

나. 거래기간
시작일
2018-04-26

종료일
2018-05-09

다. 거래대상
한진인천컨테이너터미널(주) 보통주
5,561,760주

라. 거래금액
28,243

마. 계약체결 방식
대여금의 출자전환

3. 총거래금액
28,243

4. 이사회 의결일
2018-04-25

- 사외이사 참석여부
참석(명)
2

불참(명)
-

- 감사(감사위원)참석여부
참석

5. 기타
○ 본 거래는 당사가 한진인천컨테이터미널(
주)에 대여한 대여금 ('17.3 ~ '17.12, 총 7회)
의 출자전환건 입니다.

○ 상기 '2. 거래일자 및 거래기간'은
발행 신주의 등기 완료 예정일 입니다.

○ 상기 '2. 거래금액'과 '3. 총거래금액'은
대여금 원금 27,400백만원과 이자 843백만원
이 합산된 금액입니다.

○ 상기 거래 세부내역은 진행 상황에 따라
변경될 수 있습니다

출처 : 당사가 공시한 2018.4.25 특수관계인과의 내부거래

[유상증자결정(종속회사의 주요경영사항)]

1. 신주의 종류와 수
보통주식(주)
5,561,760

종류주식(주)
-

2. 1주당 액면가액(원)
5,000

3. 증자전 발행주식총수(주)
보통주식(주)
15,660,000

종류주식(주)
-

4. 자금조달의 목적
시설자금(원)
-

운영자금(원)
-

타법인 증권 취득자금(원)
-

기타자금(원)
28,242,617,280

5. 증자방식
주주배정증자

[주주배정증자의 경우]

신주 발행가액
확정발행가
보통주식(원)
5,078

종류주식(원)
-

예정발행가
보통주식(원)
-
확정 예정일
-

종류주식(원)
-
확정 예정일
-

7. 발행가 산정방법
외부 회계용역 평가 결과

8. 신주배정기준일
2018-04-25

9. 1주당 신주배정주식수(주)
0.3551571

10. 우리사주조합원 우선배정비율(%)
-

11. 청약예정일
우리사주조합
시작일
-

종료일
-

구주주
시작일
-

종료일
-

12. 납입일
-

13. 실권주 처리계획
-

14. 신주의 배당기산일
-

15. 신주권교부예정일
-

16. 대표주관회사(직접공모가 아닌 경우)
-

17. 신주인수권양도여부
미해당

18. 이사회결의일(결정일)
2018-04-25

- 사외이사 참석여부
참석(명)
2

불참(명)
-

- 감사(사외이사가 아닌 감사위원)참석 여부
참석

19. 증권신고서 제출대상 여부
아니오

20. 제출을 면제받은 경우 그 사유
모집에 해당하지 않으며 해당사는 비상장법인임.

21. 공정거래위원회 신고대상 여부
예

22. 기타 투자판단과 관련한 중요사항
- 대주단과의 대출약정에 따라 적법한 방법으로 출자전환에 의한 취득임.

- 상기 4의 금액은 사업관련 장비
도입자금 용도 등으로 사용됨.

- 상기 7의 발행가 산정방법은 현금흐름할인법(Discounted Cash Flow)
으로 산정한것임.

- 당해 종속회사는 당사가 100% 출자한 법인으로, 출자로 발행된 주식은 근질권설정 예정임

- 세부적인 사항은 진행중에 일부
변동될 수 있음

- 하기 종속회사 및 지배회사에 관한 사항은 2017년 12월말 기준임

※ 관련공시
-

[종속회사에 관한 사항]

종속회사명
한진인천컨테이너터미널주식회사
영문
Hanjin Incheon Container Terminal Co.,Ltd

- 대표자
최정석

- 주요사업
운수관련서비스업

- 주요종속회사 여부
해당

종속회사의 자산총액(원)
239,269,927,676

지배회사의 연결 자산총액(원)
2,453,809,753,318

지배회사의 연결 자산총액 대비(%)
9.75

출처 : 당사가 공시한 2018.4.25 유상증자결정(종속회사의 주요경영사항)

추가적으로, 2020년 9월 당사는 한진인천컨테이너터미널(주)에게 2019년 9월부터 2020년 9월까지 대여했던 대여금 22,600백만원 및 미수이자 348백만원에 대해서 후순위대출금 출자전환의무에 따라 출자전환을 결정하였습니다. 해당 출자전환으로 인하여 당사가 취득하는 한진인천컨테이너터미널(주) 보통주는 총 4,589,510주입니다.

[특수관계인과의 내부거래(한진인천컨테이너터미널(주)]

(단위 : 백만원)

1. 거래상대방
한진인천컨테이너터미널(주)
회사와의 관계
계열회사

2. 거래내용
가. 거래일자
2020.09.28

나. 거래기간
시작일
2020.09.28

종료일
2020.10.13

다. 거래대상
한진인천컨테이너터미널(주)
보통주 4,589,510주

라. 거래금액
22,948

마. 계약체결 방식
대여금의 출자전환

3. 총거래금액
22,948

4. 이사회 의결일
2020.09.16

- 사외이사 참석여부
참석(명)
5

불참(명)
-

- 감사(감사위원)참석여부
참석

5. 기타
○ 본 거래는 당사가 한진인천컨테이터미널(주)에 대여한
 대여금 ('19.9 ~ '20.9 총 6회)의 출자전환건 입니다.

○ 상기 '2. 거래내용 - 종료일'은 발행 신주의 등기 완료
 예정일 입니다.

○ 상기 '2. 거래금액'과 '3. 총거래금액'은 대여금 원금
 22,600백만원과 이자 348백만원이 합산된 금액입니다.

○ 상기 거래 세부내역은 진행 상황에 따라 변경될 수
 있습니다.

출처 : 당사가 공시한 2020.9.16 특수관계인과의 내부거래

[유상증자결정]

1. 신주의 종류와 수
보통주 (주)
4,589,510

우선주 (주)
-

2. 1주당 액면가액 (원)
5,000

3. 증자전
 발행주식총수 (주)
보통주 (주)
23,448,607

우선주 (주)
-

4. 자금조달의 목적
시설자금 (원)
-

운영자금 (원)
-

타법인증권
취득자금 (원)
-

기타자금 (원)
22,947,550,000

5. 증자방식
주주배정증자

6. 신주 발행가액
보통주 (원)
5,000

우선주 (원)
-

7. 주당 액면가 대비 할인율 또는 할증율 (%)
-

8. 신주배정기준일
2020.09.16

9. 1주당 신주배정주식수 (주)
0.1957263

10. 우리사주조합원 우선배정비율 (%)
-

11. 청약예정일
우리
사주조합
시작일
-

종료일
-

구주주
시작일
-

종료일
-

12. 납입일
2020.09.28

13. 실권주 처리계획
-

14. 신주의 배당기산일
-

15. 신주권교부예정일
-

16. 이사회결의일(결정일)
2020.09.16

- 사외이사
 참석여부
참석 (명)
-

불참 (명)
-

- 감사(감사위원) 참석여부
참석

17. 증권신고서 제출대상 여부 및 면제시 그 사유
모집에 해당하지 않으며 해당사는 비상장법인임.

18. 기타 투자판단에 참고할 사항
○ 상기 4의 금액은 사업 관련 장비 도입자금 용도 등으로 사용됨.

○ 세부적인 사항은 진행중에 일부 변동될 수 있음.

출처 : 한진인천컨테이너터미널(주)가 공시한 2020.9.16 유상증자 결정

한진인천컨테이너터미널(주)의 경우 2019년 매출액이 440억원, 2020년 매출액이 537억원, 2021년 매출액은 599억원으로 한진부산컨테이너터미널(주) 대비 낮은 수준입니다. 2017년부터 2019년까지, 2017년 66억원, 2018년 75억원, 2019년 54억원의 당기순손실을 기록하였지만 2020년 당기순손익 16억원을 기록하면서 흑자전환하였습니
다. 2021년
의 경우 38억의 당기 순이익을 기록하며 성장하는 모습을 보여주었으나, 2022년 1분기의 경우 1.3억의 당기순이익을 기록하며 전년 동기 대비 74.15% 하락한 모습을 보여주었습니다.
2020년 부터 흑자전환 하여 아직까지는 이를 유지하고 있으나, 아직 수익에 대한 변동성이 큰 상태로 다시금 적자로 전환 될 위험이 존재합니다. 특히, 인천터미널의 경우 2016년 3월 개장된 곳으로 장기적 관점에서 향후 실적 추이에 대해 면밀한 검토가 필요합니다. 

[한진인천컨테이너터미널(주) 실적 추이]

(단위: 백만원)

구분
2021년
2020년
2019년
2018년

매출액
59,904
53,668
43,972
38,950

영업이익
10,197
7,209
1,002
(566)

당기순손익
5,315
1,592
(5,399)
(7,526)

출처 : 한진인천컨테이너터미널(주) 감사보고서

이처럼 종속기업의 실적 부진은 당사의 수익성 및 재무 안정성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 당사 종속기업의 부진한 실적 회복 여부에 대해 유의하시기 바랍니다.

[바. 관계기업 및 공동기업투자 관련 위험]

당사는
2022년 1분기말 연결 기준 약 711억원의 관계기업투자주식을 보유하고 있으며 관계기업들의 실적이 악화될 경우
지분법 손익 및 지분법 자본변동으로 인하여 당사의 재무제표에 영향을 미칠 수 있으니
투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 아울러,
당사는
2022년 1분기말 연결 기준 공정가치측정된 약 685억원의 매도가능금융자산을보유하고 있으며 매도가능금융자산으로
분류되는 회
사들의 영업실적 또한 당사의 포괄손익에 영향
을 미칠 수 있으니 투자자들께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

당사는 2022년 1분기말 연결 기준 약 711억원의 관계기업 및 공동기업투자주식을 보유하고 있으며 관계기업들의 실적이 악화될 경우 지분법 손익 및 지분법 자본변동으로 인하여 당사의 재무제표에 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 당사의 관계기업투자의 내역은 다음과 같습니다.

[2022년 1분기말 연결 기준 관계기업 및 공동기업 투자 현황]
(단위: 백만원)

회사명
소재지
결산월
지분율(%)
당분기말
전기말

마산항제4부두운영(주)
한국
12월
27.75
-
1

HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
일본
12월
25.00
3,086
3,114

포항항7부두운영(주)
한국
12월
28.00
-
-

서울복합물류자산관리(주)
한국
12월
37.55
199
198

서울복합물류프로젝트금융투자(주)(주1)
한국
12월
37.55
16,635
15,856

(주)한국티비티(주2)
한국
12월
33.33
4,716
4,877

TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD
베트남
12월
21.33
33,518
32,439

인천내항부두운영(주)(주3)
한국
12월
10.97
5,810
5,971

인천글로벌물류센터(주)(주1)(주4)
한국
12월
51.00
6,344
6,645

(주)휴데이터스(주4)(주5)
한국
12월
67.69
840
-

합 계
71,148
69,101

출처 : 당사 분기보고서

(주1) 관계기업 및 공동기업의 차입금에 대한 지급보증의 담보로 제공되어 있습니다

(주2) 전기 중 (주)한국티비티에 대해서 중요한 손상징후가 발견됨에 따라 순공정가치에 근거한 손상평가를 수행하였습니다. 손상평가 결과 5,760백만원의 손상을 인식하였습니다.

(주3) 피투자기업에 대한 지분율이 20%에 미달하나, 피투자기업의 이사회 등 의사결정기구 참여를 통하여 유의적인 영향력을 행사할 수 있다고 판단되어, 관계기업투자주식으로 인식하고 있습니다.

(주4) 공동약정에 따라 설립된 기업으로, 연결실체는 해당 기업의 순자산에 대한 권리를 보유하고 있어 공동기업으로 분류하였습니다.

(주5) 당기 중 신규 출자로 설립하였습니다.

[2022년 1분기 관계기업 요약 재무정보]
(단위: 백만원)

회사명
2022년 1분기말
2022년 1분기

자산
부채
매출액
당기손익

마산항4부두운영(주)
7
8
4
(4)

HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
12,914
571
1,862
289

포항항7부두운영(주)
1,753
4,389
3,346
50

서울복합물류자산관리(주)
1,160
630
1,306
1

서울복합물류프로젝트금융투자(주)
497,060
462,092
14,899
2,073

(주)한국티비티
14,738
2,707
1,318
335

TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD
125,742
31,701
31,738
3,822

인천내항부두운영(주)
63,194
10,249
7,535
536

인천글로벌물류센터(주)
33,452
21,014
57
(796)

(주)휴데이터스
1,278
39
-
(171)

출처 : 당사 분기보고서

2022년 1분기말 연결 기준 당사는 약 13억원의 지분법 이익을 기록하였으며 대부분
이 전체 지분법 이익의 서울복합물류프로젝트금융투자(주)와 TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD.에서 발생하는 지분법이익에 기인합니다.
반면
인천글로벌물류센터(주), (주)휴데이터스 에서는 각각 3.01억원 및 1.17억원의 지분법손실이 발생하였습니다. 당사의 관계회사 영업실적은 영업외손익의 지분법손익으로 반영되며 당사의 당기순이익 및 순자산 변동에 영향을 미치고 있습니다. 따라서 투자자께서는 당사의 관계회사 영업실
적에 대한 지속적인 모니터링이 필요하다고 판단됩니다.

[종목별 지분법 평가내역]
(단위: 백만원)

회사명
기초
취득
지분법이익
(손실)
지분법
자본변동
배당
기말

마산항제4부두운영(주)
1
-
(1)
-
-
-

HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
3,114
-
89
(117)
-
3,086

서울복합물류자산관리(주)
198
-
1
-
-
199

서울복합물류프로젝트금융투자(주)
15,856
-
779
-
-
16,635

(주)한국티비티
4,877
-
111
-
(272)
4,716

TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL
TERMINAL CO.,LTD
32,439
-
751
328
-
33,518

인천내항부두운영(주)
5,971
-
35
-
(196)
5,810

인천글로벌물류센터(주)
6,645
-
(301)
-
-
6,344

(주)휴데이터스
-
957
(117)
-
-
840

합 계
69,101
957
1,347
211
(468)
71,148

출처 : 당사 분기보고서

아울러, 당사는 2022년 1분기말 연결 기준 공정가치측정된 약 685억원의 매도가능금융
자산을 보유하고 있으며 매도가능금융자산으로 분류되는 회사들의 영업실적은 당사의 포괄손익에 영향을 미칠 수 있으니 투자자들께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

[공정가치측정 매도가능금융자산 내역]
(단위: 백만원)

구 분
2022년 1분기말
2021년 말

당기손익-공정가치측정금융자산 :

수익증권
6,826
7,828

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

1) 시장성 있는 지분증권
46,789
47,682

(주)GS리테일(주1)
27,497
29,485

(주)하나금융지주
9,720
8,410

(주)포스코
5,860
5,490

기타
3,712
4,297

2) 시장성 없는 지분증권(주2)
11,118
9,118

소 계
57,907
56,800

기타금융자산 :

파생상품자산
3,802
2,050

합 계
68,535
66,678

출처 : 당사 분기보고서

(주1) 연결실체의 단기차입금에 대해서 담보로 제공되어 있습니다.

(주2) 연결실체는 공정가치를 결정하기 위해 이용할 수 있는 정보가 불충분하고, 취득원가가 공정가치의 최선의 추정치를 나타낸다고 판단하여 취득원가로 측정한 지분증권을 포함하고 있습니다.

[사. 특수관계자 거래 관련 위험]

당사가 영위하는 물류업의 특성상 복합운송 서비스를 제공하는 과정에서 특수관계자 간 매출·매입 및 보증의 제공·공급 받고 있으며, 계열사간 신용위험이 공유되는 가운데 예상하지 못한 대외변수로 관계사들의 재무상태가 악화될 경우 당사의 재무적 가변성을 확대시키는 요인으로 작용
할 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
한편

당사는
2022년 1분기말 기준
서울복합물류프로젝트금융투자(주)

,
한진인천컨테이너터미널(주)
등에 1762억 가량의 담보를 제공하고 있습니다.
투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

2022년 1분기말 별도기준 당사의 특수관계자 현황은 아래와 같습니다.

[특수관계자 현황]

구 분
특수관계자의 명칭

유의적인 영향력을 미치는 회사
(주)한진칼

관계기업 및 공동기업
마산항제4부두운영(주)
HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
포항항7부두운영(주)
서울복합물류프로젝트금융투자(주)
서울복합물류자산관리(주)
(주)한국티비티
TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD
인천내항부두운영(주)(주2)
인천글로벌물류센터(주)(주1)
(주)휴데이터스(주4)

기타 특수관계자
(주)대한항공
정석기업(주)
한국공항(주)
한진정보통신(주)
(주)한진관광
(주)에어코리아
태일통상(주)
태일캐터링(주)
청원냉장(주)
세계혼재항공화물(주)
토파스여행정보(주)
기타(주3)

출처 : 당사 분기보고서

(주1) 전기 중 신규 편입 되었습니다.

(주2) 피투자기업에 대한 지분율이 20%에 미달하나, 피투자기업의 이사회 등 의사결정기구참여를 통하여 유의적인 영향력을 행사할 수 있으므로 관계기업투자주식으로 계정을 분류하였습니다.

(주3) 연결실체가 속해있는 기업집단 소속회사가 포함되어 있습니다.

(주4) 당기 중 신규 출자로 설립하였습니다.

당사의 특수관계자 간 거래는 당사가 주로 영위하는 물류업의 특성상 복합운송 서비스를 제공하는 과정에서 계열사간 매출·매입 및 보증의 제공·공급을 받고 있으며, 계열사 간 신용위험이 공유되는 가운데 예상하지 못한 대외변수로 관계사들의 재무상태가 악화될 경우 당사의 재무적 가변성을 확대시키는 요인으로 작용할 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

한편, 당사는 (주)대한항공과 관련해서는 항공운송물량 주선 업무를 대행하여 수익을얻고 있으며 민자 부두회사들과는 하역 과정에서 장비 대여 등을 통해 매출 및 매입이 발생하고 있습니다.

2022년 1분기 별도 기준 당사와 특수관계자와의 매출 및 매입 등은 각각 82억원, 83억원 입니다.

[특수관계자와의 매출 및 매입거래 현황]
(단위 : 백만원)

특수관계자
매 출 등(주1)
매 입 등(주1)

2022년 1분기
2021년 1분기
2022년 1분기
2021년 1분기

유의적인 영향력을 미치는 회사:

(주)한진칼
1
23
183
148

관계기업 및 공동기업:

서울복합물류자산관리(주)
48
47
-
-

서울복합물류프로젝트금융투자(주)
-
-
614
606

포항항7부두운영(주)
-
-
1,177
1,061

인천내항부두운영(주)
347
281
114
111

기타
81
-
7
77

기타특수관계자:

(주)대한항공
6,513
5,043
480
135

정석기업(주)
119
85
1,093
950

한국공항(주)
886
769
236
272

한진정보통신(주)
11
6
3,172
2,529

(주)한진관광
4
3
5
-

세계혼재항공화물(주)
-
-
505
270

기타
188
106
734
100

합 계
8,198
6,363
8,320
6,259

출처 : 당사 분기보고서

(주1) 리스 관련 거래는 제외되어 있습니다.

2022년 1분기말 별도 기준 특수관계자와의 채권 및 채무 등의 경우 각각 180억원과 57억원이며, 특수관계자와의 채권 및 채무 거래내역은 당사의 외형 대비 미미한 수준으로 판단됩니다.

[특수관계자와의 채권 및 채무 현황(차입금 및 대여금 제외)]
(단위 : 백만원)

특수관계자
채권 등(주1)
채무 등(주1)

당분기말
전기말
당분기말
전기말

유의적인 영향력을 미치는 회사:

(주)한진칼
125
125
43
22

관계기업 및 공동기업:

서울복합물류자산관리(주)
18
20
-
-

서울복합물류프로젝트금융투자(주)
11,910
11,799
-
-

포항항7부두운영(주)
-
-
526
94

인천내항부두운영(주)
133
103
64
40

기타
20
22
3
367

기타특수관계자:

(주)대한항공
3,785
3,762
3,615
537

정석기업(주)
1,658
1,586
1
-

한국공항(주)
326
326
86
85

한진정보통신(주)
1
1
1,197
1,640

(주)한진관광
1
-
-
-

세계혼재항공화물(주)
-
-
161
258

기타
108
73
48
65

합 계
18,085
17,817
5,744
3,108

출처 : 당사 분기보고서
(주1) 리스 관련 거래는 제외되어 있습니다.

당사는 2022년 1분기말 별도 기준 서울복합물류프로젝트금융투자(주)에 대해 리스부채 1,915억원을 계상하고 있으며, 이자비용이 35억원 발생하였습니다. 그 외 특수관계자와의 리스 약정계약에 따라 지급한 금액과 재무제표에 인식한 리스부채 및 이자비용은 다음과 같습니다.

[특수관계자와의 리스부채 및 이자비용]
(단위 : 백만원)

구 분
회사의 명칭
지급액

리스부채

이자비용

2022년 1분기
2021년 1분기
2022년 1분기
2021년 1분기
2022년 1분기
2021년 1분기

관계기업 및
공동기업
서울복합물류프로젝트금융투자(주)
5,881
5,899
191,517
206,565
3,527
3,326

기타특수관계자
대한항공(주)
105
100
308
252
5
8

한국공항(주)
40
-
56
95
1
-

합 계
6,026
5,999
191,881
206,912
3,533
3,334

출처 : 당사 분기보고서

한편, 당사는 특수 Container 리스비 지급과 관련하여 Klinge에 USD 350천의 지급보증을 제공하고 있습니다. 또한 지급이행과 관련하여 서울보증보험(주)을 통해 대한항공에 USD 370천의 지급보증을 제공하고 있습니다.

당사는 공동기업인 인천글로벌물류센터(주)의 대출약정에 따라 107억원 한도로 채무자 사업의 계속에 지장을 초래할 것으로 우려되거나 대출약정채무를 지급하기에부족할 것으로 합리적으로 판단되는 경우 또는 대출약정상 기한의 이익 상실 사유가 발생하여 채권자가 자금의 보충을 요청하는 경우 동사의 부족자금을 보충해 주어야 할 자금보충 의무가 있습니다.

또한 당사는 당사가 보유한 서울복합물류프로젝트금융투자(주) 보통주 3,755,000주(담보금액 203억원) 및 한진인천컨테이너터미널(주) 보통주 28,038,117주(담보금액 1,487억원)를 담보로 제공하고 있습니다. 상세한 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

제공회사
(소속회사)
제공받은 회사
내용
금액
제공 사유

(주)한진
서울복합물류프로젝트금융투자(주)
(주)한진이 보유한 서울복합물류
프로젝트금융투자(주) 보통주 3,755,000주
20,325
동남권물류단지 PF

한진인천컨테이너터미널(주)
(주)한진이 보유한 한진인천컨테이너터미널(주)
보통주 28,038,117주
148,743
컨테이너터미널 PF

인천글로벌물류센터(주)
㈜한진이 보유한 인천글로벌물류센터(주)
보통주 142,471주
7,124
주식담보대출

소 계
176,192
-

출처 : 당사 분기보고서

2022년 1분기 별도기준 당사의 특수관계자에 대한 자금대여는 다음과 같습니다. 다만, 특수관계자와의 차입거래는 존재하지 않으며, 2022년 1분기말 현재 특수관계자로부터의 차입금 잔액은 없습니다.

[대여금 내역]
(단위: 백만원)

회사명
기초
기타(주1)
2022년 1분기말
이자수익

HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
1,423
30
1,453
14

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
592
13
605
5

합 계
2,015
43
2,058
19

출처 : 당사 분기보고서

(주1) 외환평가로 인한 변동입니다.

당사의 2022년 1분기 별도 기준 특수관계자와의 지분거래의 내역은 아래와 같습니다.

[지분거래]
(단위: 백만원)

거래내용
거래상대방
금액

배당
(주)한국티비티
272

배당
한진평택컨테이너터미널(주)
340

배당
한진부산컨테이너터미널(주)
835

배당
인천내항부두운영(주)
196

지분취득
HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
3,797

지분취득
(주)휴데이터스
957

합 계
6,397

출처 : 당사 분기보고서

당사의 종속기업인 한진부산컨테이너터미널(주)는 2017년 반기 중 재무적 투자자인 펠리샤 유한회사가 보유한 상환우선주식 등을 임의유상 감자 방식으로 전액 상환하였으며, 해당 부채와 관련된 콜옵션 및 풋옵션 또한 소멸되었습니다. 당사는 부산항만공사 및 뉴포트글로벌 유한회사와 함께 종속기업인 한진부산컨테이너터미널의 증자에 참여하였으며, 다음과 같은 주주간 약정(우선주 발행일인 2017년 6월 13일로부터 15년간 유효)을 체결하였습니다.

[주주간 약정사항]

1) 뉴포트글로벌 유한회사가
취득한
무의결권 우선주식 1,450,330주에 대해 종속기업에 감자를 청구할 권리가 부여됨.

2) 뉴포트글로벌 유한회사는 우선주발행일로부터 4년 3개월, 9년 3개월 및 13년 9개월이 되는 날로부터 각각 3개월 동안, 전체 무의결권 우선주식의 각각 15%, 25%, 60%에 해당하는 주식에 대해 감자를 청구할 수 있음.

3) 감자 청구권을 행사 시 감자가격은 당초 뉴포트글로벌 유한회사의 투자규모, 각 감자 시점까지 배당, 감자 기타의 방법으로 회수한 금원, 한진부산컨테이너터미널(주)의 청산가치 등을 고려하여 각 행사 시점 별로 계약에서 미리 정한 절차와 방법에따라 산정한 금액으로 하며, 이를 우선주 발행일로부터 각 5년, 10년, 15년이 되는 날까지 지급하기로 함.

4) 지배기업의 주식매수권: 뉴포트글로벌 유한회사의 감자 청구권 행사가 있는 경우 지배기업은 감자 청구 대상 우선주식의 전부 또는 일부를 감자청구권 행사가격에 회사가 매수할 수 있는 주식매수권 행사 가능.

5) 뉴포트글로벌 유한회사의 동반매도청구권: 뉴포트글로벌 유한회사의 감자청구 후감자나 지배기업에 의한 주식매수가 이루어지지 않는 경우 또는 지배기업이 주주간 계약을 중대하게 위반한 경우 등의 사유 발생 시, 뉴포트글로벌 유한회사는 제3자에게 우선주식을 매각하면서 지배기업 보유 보통주식도 함께 매각할 수 있는 동반매도청구권 행사 가능.

6) 지배기업의 우선매수권 및 제3자 지정권 등: 뉴포트글로벌 유한회사의 동반매도청구통지가 있는 경우 지배기업은 직접 또는 제3자를 지정하여 동반매도의 대상이 되는 주식을 매수할 수 있는 우선매수권을 행사할 수 있고, 부산항만공사는 부산항만공사 보유 주식 전부를 제3자에 함께 매도할 것을 청구할 수 있는 동반매수청구권을 행사할 수 있음. 지배기업은 뉴포트글로벌 유한회사의 동반매도청구통지가 없는 경우에도 동반매도청구권을 행사할 수 있는 기간 중 언제든지 동반 매도의 대상이 되는주식을 매수할 자를 지정하는 제3자 지정권을 행사할 수 있음.

7) 중도상환 가능여부 및 상환조건: 지배기업은 우선주식 발행일로부터 5년, 10년 시점에 뉴포트글로벌 유한회사 보유 우선주식 전부를 감자할 것을 청구할 수 있음. 이 경우 감자가격은 우선주 투자금액 미회수액에 우선주의 참가배분액을 합산한 금액으로 하기로 함.

8) 지배기업이 보유한 한진부산컨테이너터미널(주) 주식 3,647,141주에 대해서 질권
설정
되
어 있음.

출처 : 당사 분기보고서

당사 전체 외형에 비해 특수관계자와의 거래 비중은 낮은 편으로 판단됩니다. 그러나계열사간 신용위험이 공유되는 가운데 예상하지 못한 대외변수로 관계사들의 재무상태가 악화될 경우 당사의 재무적 가변성을 확대시키는 요인으로 작용할 수 있습니다.

[아. 지배구조 개편 관련 위험]

한진그룹은 2013년 08월 01일 지주회사 ㈜한진칼을 설립 후 지주회사 체제로 전환하였으며 이후 당사와 당사가 속한 한진그룹은 공정거래법에서 규정한 지주회사등의 행위제한 요건을 충족하기 위해 지분매각, 분할합병 등의 절차를 통해 동 법에서 규정하고 있는 지주회사등의 행위제한 요소를 모두 해소하였습니다.
한편, 공정거래위원회는 2020년 06월 11일에 '독점규제 및 공정거래에 관한 법률 전부개정법률(안) 입법예고'를 발표한 바 있으며, 이는 2021년 12월 30일자로 시행되었습니다. 주요 내용으로는 거래금액 기반 기업결합 신고기준 도입, 지주회사의 자회사 및 손자회사 지분율 상향, 벤처지주회사 요건 완화, 상호출자제한기업집단 소속회사의 기존 순환출자에 대한 의결권 제한, 상호출자제한 기업집단 지정기준 개선, 정보교환을 통한 부당한 공동행위 규율, 사익편취 규제대상 확대, 사인의 금지청구제 도입, 형벌규정 정비 등입니다. 당사가 속한 한진 그룹은 이러한 법률적 변화가 경영 활동에 미치는 영향과 실제로 시행될 경우 이를 준수하기 위한 계획을 다각적으로 검토하고 있습니다.
향후 독점규제 및 공정거래에 관한 법률이 개정되어 그룹의 경영활동과 관련한 변화가 발생할 경우, 이와 관련한 세부 내용과 당사의 대응 내역을 신속하게 공시할 예정입니다.

당사는 독점규제 및 공정거래에 관한 법률상 기업집단 한진그룹에 속해 있습니다. 2022년 1분기말 기준 한진그룹에 속해 있는 회사(국내기준)는 당사를 포함하여 33개사이며, 상장 5개사, 비상장 28개사로 구성되어 있습니다. 그 소속 회사 현황은 아래와 같습니다.

[기업집단 소속기업 현황]

장여부
회사수
기업명
법인등록번호

상장
5

㈜한진

1101110003668

㈜한진칼

1101115197193

㈜대한항공

1101110108484

한국공항㈜

1101110003692

㈜진에어

1201110454976

비상장
28

㈜싸이버스카이

1101111993397

㈜에어코리아

1101113896325

㈜칼호텔네트워크

1101112240169

㈜한국글로발로지스틱스시스템

1101111814105

㈜한진관광

1101115059533

㈜항공종합서비스

1101112204024

부산글로벌물류센터㈜

1801110669143

아이에이티㈜

1201110553067

정석기업㈜

1101110026397

토파스여행정보㈜

1101111674864

한진평택컨테이너터미널㈜

1313110054589

포항항7부두운영㈜

1717110036797

한진정보통신㈜

1101110657259

한진부산컨테이너터미널㈜

1941110012875

한진울산신항운영㈜

2301110175389

서울복합물류자산관리㈜

1101114659970

서울복합물류프로젝트금융투자㈜

1101114660232

㈜왕산레저개발

1201110587462

㈜한국티비티

1201110505878

한진인천컨테이너터미널㈜

1201110730821

인천글로벌물류센터㈜

1201111137513

케이에비에이션㈜

1101118140173

㈜휴데이터스
1101118175815

태일통상㈜

1101110426018

태일캐터링㈜

1154110016083

청원냉장㈜

2844110051464

세계혼재항공화물㈜

1101110198013

더블유에이씨항공서비스㈜

1201110493958

출처 : 당사 분기보고서
※ 2022. 1. 21 ㈜휴데이터스 신규 설립

증권신고서 작성기준일 현재 당사의 관계회사 및 자회사 지분현황은 다음과 같습니다.

[국내법인]

출자구분
회사명
출자비율
비고

당사에 출자한 회사
한진칼

24.16%

-

당사가 출자한 회사
포항항7부두운영
28.00%
-

한진평택컨테이너터미널
68.00%
-

부산글로벌물류센터
51.00%
-

한진울산신항운영
51.00%
-

서울복합물류프로젝트금융투자
37.55%
-

서울복합물류자산관리
37.55%
-

한국티비티
33.33%
-

한진인천컨테이너터미널
100.00%
-

한진부산컨테이너터미널
62.87%
-

인천글로벌물류센터
51.00%
-

휴데이터스
67.69%
-

출처 : 당사 제시

[해외법인]
(단위 : %)

출자구분
회사명
출자비율
비고

당사가 출자한 회사
HANJIN INTERMODAL AMERICA, INC.
100.00%
-

HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
25.00%
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
100.00%
-

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.
75.00%
-

JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE
51.00%
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (DALIAN) CO.,LTD.
100.00%
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS EUROPE S.R.O.
100.00%
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS MYANMAR CO.,LTD.
100.00%
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
99.15%
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (CAMBODIA) CO.,LTD.
100.00%
-

출처 : 당사 제시

당사가 속한 한진그룹의 과거 지배구조는 조양호 회장 등 대주주가 정석기업(주)를 지배하고, 정석기업(주)가 당사를, 당사가 (주)대한항공을 지배하는 가운데, (주)대한항공이 정석기업(주) 지분을 보유함으로써 순환출자구조를 형성하였습니다.

순환출자구조를 해소하고 지배구조 선진화를 위해 2013년 8월 1일을 분할기일로 투자사업부문 등을 담당하는 (주)한진칼과 항공운송사업, 항공우주사업, 기내식/기내판매사업, 리무진사업부문 등을 담당하는 (주)대한항공으로 인적분할하였습니다. 이후 존속법인인 (주)대한항공 및 신설법인인 (주)한진칼은 2013년 9월 16일에 각각 한국거래소 유가증권시장에 변경상장 및 재상장되었습니다. 이후 당사가 속한 한진그룹은 공정거래법에서 규정한 지주회사등의 행위제한 요건을 충족하기 위해 지분매각, 분할합병 등의 절차를 통해 동 법에서 규정하고 있는 지주회사등의 행위제한 요소를 모두 해소하였습니다.

당사가 속한 한진그룹의 지배구조개편 진행경과는 아래와 같습니다.

[한진그룹 주요 지배구조개편 진행내역]

회사명
내용
시기
행위제한요건
비고

㈜한진칼
지주회사 설립
2013.08.01
-
㈜대한항공
인적분할

한국공항㈜
㈜한진해운
지분매각
2014.11.08
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

㈜한진칼
㈜대한항공 보통주 공개매수 및
현물출자 유상증자
2014.11.10
지주회사등의 행위제한
㈜대한항공이 ㈜한진칼의
자회사로 편입

㈜한진
㈜한진해운
지분매각
2014.11.24
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

㈜한진
㈜한진칼
지분매각
2014.12.22
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

유니컨버스㈜
㈜한진칼
지분매각
2014.12.22
지배구조개편
-

한국공항㈜
정석기업㈜에
㈜한진 지분매각
2014.12.22
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

정석기업㈜
한국공항㈜에
㈜에어코리아 지분매각
2014.12.29
자회사의
계열사 주식보유금지
-

㈜한진
한국공항㈜에
㈜에어코리아 지분매각
2014.12.29
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

㈜한진해운
광양인터내셔널컨테이너터미널㈜
청산 및 계열제외
2015.03.11
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

한진정보통신㈜
㈜대한항공에 ㈜한국글로발
로지스틱스시스템지분매각
2015.05.14
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

㈜유수홀딩스
㈜유수홀딩스측 (독립경영자 및
독립경영자 관련자) 친족계열분리
2015.05.15
-
㈜유수홀딩스, ㈜싸이버로지텍,
㈜유수로지스틱스, ㈜유수에스엠,
㈜몬도브릿지, ㈜유수토탈서비스,
㈜트리플스 친족계열분리(계열제외)

㈜한진해운
㈜한진에 평택컨테이너터미날㈜ 지분매각
2015.05.29
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

한진정보통신㈜
유니컨버스㈜에 유니컨버스㈜ 지분매각
2015.06.23
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

㈜한진칼
정석기업 분할합병
2015.06.30
지주회사등의
행위제한
㈜한진이 ㈜한진칼의
자회사로 편입

㈜한진
㈜대한항공 지분매각
2015.07.16
자회사의
계열사 주식보유금지
-

㈜한진
㈜한국티비티, 서울복합물류프로젝트금융투자㈜,
서울복합물류자산관리㈜ 공동출자법인 인정
2015.07.16
지주회사등의
행위제한
-

한국공항㈜
한진에너지㈜ 청산 및 계열제외
2015.07.23
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

㈜한진
인천항3부두운영㈜, 포항항7부두운영㈜
유예기간 연장승인
2015.09.02
지주회사등의
행위제한
유예기간 연장
(2015.07.31 → 2017.07.31)

㈜싸이버스카이
㈜한진칼
지분매각
2015.11.06
지배구조개편
-

㈜대한항공
㈜싸이버스카이
지분매입
2015.11.09
지배구조개편
㈜싸이버스카이가 ㈜한진칼의
손자회사로 편입

㈜한진해운
㈜한진에 한진해운신항만㈜ 지분매각
2015.11.24
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

㈜한진해운
한진해운광양터미널㈜ 지분매입
2015.11.30
손자회사의
계열사 주식보유금지
한진해운광양터미널㈜이
㈜한진칼의 증손회사로 편입

정석기업㈜
㈜한진칼 지분매각
2015.12.30
자회사의
계열사 주식보유금지
-

㈜한진해운
부산인터내셔널터미널㈜ 지분매각
2016.06.22
손자회사의
계열사 주식보유금지
부산인터내셔널터미널㈜
계열제외(2016.08.01)

㈜한진해운
한진해운신항물류센터㈜, ㈜한진퍼시픽,
한진케리로지스틱스㈜, 한진해운경인터미널㈜
지주회사등행위제한규정 위반행위
유예기간 연장승인
2016.06.28
지주회사등의
행위제한
유예기간 연장
(2016.11.10 → 2018.11.10)

㈜한진해운
부산마린앤오일㈜ 파산선고 및 계열제외
2016.06.29
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

㈜한진
한진인천북항운영㈜ 청산 및 계열제외
2017.01.12
지주회사등의
행위제한
한진인천북항운영㈜
계열제외(2017.01.12)

㈜한진해운
한진해운경인터미널㈜ 지분매각
2017.02.03
손자회사의
계열사 주식보유금지
한진해운경인터미널㈜
계열제외(2017.03.22)

㈜한진해운
한진해운광양터미널㈜ 지분매각
2017.02.24
지배구조개편
한진해운광양터미널㈜
계열제외(2017.04.05)

㈜한진해운
㈜한진해운 파산선고 및 계열제외
2017.03.03
지배구조개편
㈜한진해운 계열제외
(2017.03.03)

㈜한진퍼시픽
최대주주 변경 및 계열제외
2017.07.04
지배구조개편
㈜한진퍼시픽 계열제외
(2017.07.04)

㈜한진
인천항3부두운영㈜, 포항항7부두운영㈜
공동출자법인 인정
2017.07.27
지주회사등의
행위제한 해소
-

㈜싸이버스카이
㈜한진칼에 ㈜한진 지분매각
2017.07.31
손자회사의
계열사 주식보유금지
-

유니컨버스㈜
㈜한진칼에 ㈜대한항공 및 토파스여행정보㈜
지분매각
2017.08.08
지배구조개편
-

유니컨버스투자㈜
유니컨버스㈜에 흡수합병 및 계열제외
2017.08.11
지배구조개편
유니컨버스투자㈜ 계열제외
(2017.08.11)

유니컨버스㈜
유니컨버스㈜ 지분 ㈜대한항공에 무상증여
2017.08.14
지배구조개편
-

출처:
금융감독원 전자공시시스템

공정거래위원회는 2020년 06월 11일에 '독점규제 및 공정거래에 관한 법률 전부개정법률(안) 입법예고'를 발표한 바 있으며, 주요 내용으로는 거래금액 기반 기업결합신고기준 도입, 지주회사의 자회사·손자회사 지분율 상향, 벤처지주회사 요건 완화, 상호출자제한기업집단 소속회사의 기존 순환출자에 대한 의결권 제한, 상호출자제한기업집단 지정기준 개선, 정보교환을 통한 부당한 공동행위 규율, 전속고발제 개편, 사익편취 규제대상 확대, 사인의 금지청구제 도입, 형벌규정 정비 등 입니다.

[독점규제 및 공정거래에 관한 법률 전부개정법률(안) 입법예고 및 개정안 - 2020.06.11.]

입법 예고 (2020.06.11)
개정안 (2021.12.30)

가. 거래금액 기반 기업결합신고기준 도입(안 제11조제2항)
1) 대기업이 규모는 작지만 성장잠재력이 큰 벤처기업이나 스타트업 등을 거액에 인수하는 경우 피인수기업의 자산총액이나 매출액이 현행 기업결합신고대상 기준에 이르지 못해 신고의무가 발생하지 않게 되는 바, 장래에 시장 독과점을 형성하거나 진입장벽을 구축하더라도 기업결합 심사조차 못할 우려가 있음.
2) 피인수기업의 국내 매출액 등이 현행 신고기준에 미달하더라도 해당 인수금액이 일정 기준 이상이고, 피인수기업이 국내시장에서 상당한 수준으로 활동하고 있는 경우에는 공정거래위원회에 신고를 하도록 함.

② 기업결합신고대상회사 또는 그 특수관계인이 상대회사의 자산총액 또는 매출액 규모에 해당하지 아니하는 회사(이하 이 조에서 “소규모피취득회사”라 한다)에 대하여 제1항제1호, 제2호 또는 제4호에 해당하는 기업결합을 하거나 기업결합신고대상회사 또는 그 특수관계인이 소규모피취득회사 또는 그 특수관계인과 공동으로 제1항제5호의 기업결합을 할 때에는 다음 각 호의 요건에 모두 해당하는 경우에만 대통령령으로 정하는 바에 따라 공정거래위원회에 신고하여야 한다.

1. 기업결합의 대가로 지급 또는 출자하는 가치의 총액(당사회사가 자신의 특수관계인을 통하여 지급 또는 출자하는 것을 포함한다)이 대통령령으로 정하는 금액 이상일 것

2. 소규모피취득회사 또는 그 특수관계인이 국내 시장에서 상품 또는 용역을 판매ㆍ제공하거나, 국내 연구시설 또는 연구인력을 보유ㆍ활용하는 등 대통령령으로 정하는 상당한 수준으로 활동할 것

나. 지주회사의 자회사ㆍ손자회사 지분율 상향(안 제18조)
1) 현행 지주회사의 자회사ㆍ손자회사 지분율 요건이 높지 않아 대기업이 적은 자본으로 과도하게 지배력을 확대할 수 있고, 이렇게 형성된 자회사ㆍ손자회사 등과의 거래를 통해 배당 외의 편법적 방식으로 수익을 수취할 수 있는 문제가 있음.
2) 지주회사를 통한 과도한 지배력 확대를 억지하기 위하여 새로이 설립되거나 전환되는 지주회사(기존 지주회사가 자회사ㆍ손자회사를 신규 편입하는 경우에는 기존 지주회사도 해당)에 한하여 자회사ㆍ손자회사 지분율 요건을 현행(상장 20%, 비상장 40%)보다 상향(상장 30%, 비상장 50%)함.

제18조(지주회사 등의 행위제한 등) ① 이 조에서 사용하는 용어의 뜻은 다음과 같다.

1. “공동출자법인”이란 경영에 영향을 미칠 수 있는 상당한 지분을 소유하고 있는 2인 이상의 출자자(특수관계인의 관계에 있는 출자자 중 대통령령으로 정하는 자 외의 자는 1인으로 본다)가 계약 또는 이에 준하는 방법으로 출자지분의 양도를 현저히 제한하고 있어 출자자 간 지분변동이 어려운 법인을 말한다.

2. “벤처지주회사”란 벤처기업 또는 대통령령으로 정하는 중소기업을 자회사로 하는 지주회사로서 대통령령으로 정하는 기준에 해당하는 지주회사를 말한다.

② 지주회사는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 행위를 하여서는 아니 된다.

1. 자본총액(대차대조표상의 자산총액에서 부채액을 뺀 금액을 말한다. 이하 같다)의 2배를 초과하는 부채액을 보유하는 행위. 다만, 지주회사로 전환하거나 설립될 당시에 자본총액의 2배를 초과하는 부채액을 보유하고 있을 때에는 지주회사로 전환하거나 설립된 날부터 2년간은 자본총액의 2배를 초과하는 부채액을 보유할 수 있다.

2. 자회사의 주식을 그 자회사 발행주식총수의 100분의 50[자회사가 상장법인인 경우, 주식 소유의 분산요건 등 상장요건이 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 증권시장으로서 대통령령으로 정하는 국내 증권시장의 상장요건에 상당하는 것으로 공정거래위원회가 고시하는 국외 증권거래소에 상장된 법인(이하 “국외상장법인”이라 한다)인 경우 또는 공동출자법인인 경우에는 100분의 30으로 하고, 벤처지주회사의 자회사인 경우에는 100분의 20으로 한다. 이하 이 조에서 “자회사주식보유기준”이라 한다] 미만으로 소유하는 행위. 다만, 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 사유로 자회사주식보유기준에 미달하게 된 경우는 제외한다.

가. 지주회사로 전환하거나 설립될 당시에 자회사의 주식을 자회사주식보유기준 미만으로 소유하고 있는 경우로서 지주회사로 전환하거나 설립된 날부터 2년 이내인 경우

나. 상장법인 또는 국외상장법인이거나 공동출자법인이었던 자회사가 그에 해당하지 아니하게 되어 자회사주식보유기준에 미달하게 된 경우로서 그 해당하지 아니하게 된 날부터 1년 이내인 경우

다. 벤처지주회사였던 회사가 그에 해당하지 아니하게 되어 자회사주식보유기준에 미달하게 된 경우로서 그 해당하지 아니하게 된 날부터 1년 이내인 경우

라. 자회사가 주식을 모집하거나 매출하면서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제165조의7에 따라 우리사주조합원에게 배정하거나 해당 자회사가 「상법」 제513조 또는 제516조의2에 따라 발행한 전환사채 또는 신주인수권부사채의 전환이 청구되거나 신주인수권이 행사되어 자회사주식보유기준에 미달하게 된 경우로서 그 미달하게 된 날부터 1년 이내인 경우

마. 자회사가 아닌 회사가 자회사에 해당하게 되고 자회사주식보유기준에는 미달하는 경우로서 그 회사가 자회사에 해당하게 된 날부터 1년 이내인 경우

바. 자회사를 자회사에 해당하지 아니하게 하는 과정에서 자회사주식보유기준에 미달하게 된 경우로서 그 미달하게 된 날부터 1년 이내인 경우(같은 기간 내에 자회사에 해당하지 아니하게 된 경우로 한정한다)

사. 자회사가 다른 회사와 합병하여 자회사주식보유기준에 미달하게 된 경우로서 그 미달하게 된 날부터 1년 이내인 경우

3. 계열회사가 아닌 국내 회사(「사회기반시설에 대한 민간투자법」 제4조제1호부터 제4호까지의 규정에서 정한 방식으로 민간투자사업을 영위하는 회사는 제외한다. 이하 이 호에서 같다)의 주식을 그 회사 발행주식총수의 100분의 5를 초과하여 소유하는 행위(벤처지주회사 또는 소유하고 있는 계열회사가 아닌 국내 회사의 주식가액의 합계액이 자회사의 주식가액의 합계액의 100분의 15 미만인 지주회사에는 적용하지 아니한다) 또는 자회사 외의 국내 계열회사의 주식을 소유하는 행위. 다만, 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 사유로 주식을 소유하고 있는 계열회사가 아닌 국내 회사나 국내 계열회사의 경우는 예외로 한다.

가. 지주회사로 전환하거나 설립될 당시에 이 호 본문에서 규정하고 있는 행위에 해당하는 경우로서 지주회사로 전환하거나 설립된 날부터 2년 이내인 경우

나. 계열회사가 아닌 회사를 자회사에 해당하게 하는 과정에서 이 호 본문에서 규정하고 있는 행위에 해당하게 된 날부터 1년 이내인 경우(같은 기간 내에 자회사에 해당하게 된 경우로 한정한다)

다. 주식을 소유하고 있지 아니한 국내 계열회사를 자회사에 해당하게 하는 과정에서 그 국내 계열회사 주식을 소유하게 된 날부터 1년 이내인 경우(같은 기간 내에 자회사에 해당하게 된 경우로 한정한다)

라. 자회사를 자회사에 해당하지 아니하게 하는 과정에서 그 자회사가 자회사에 해당하지 아니하게 된 날부터 1년 이내인 경우

4. 금융업 또는 보험업을 영위하는 자회사의 주식을 소유하는 지주회사(이하 “금융지주회사”라 한다)인 경우 금융업 또는 보험업을 영위하는 회사(금융업 또는 보험업과 밀접한 관련이 있는 등 대통령령으로 정하는 기준에 해당하는 회사를 포함한다) 외의 국내 회사의 주식을 소유하는 행위. 다만, 금융지주회사로 전환하거나 설립될 당시에 금융업 또는 보험업을 영위하는 회사 외의 국내 회사 주식을 소유하고 있을 때에는 금융지주회사로 전환하거나 설립된 날부터 2년간은 그 국내 회사의 주식을 소유할 수 있다.

5. 금융지주회사 외의 지주회사(이하 “일반지주회사”라 한다)인 경우 금융업 또는 보험업을 영위하는 국내 회사의 주식을 소유하는 행위. 다만, 일반지주회사로 전환하거나 설립될 당시에 금융업 또는 보험업을 영위하는 국내 회사의 주식을 소유하고 있을 때에는 일반지주회사로 전환하거나 설립된 날부터 2년간은 그 국내 회사의 주식을 소유할 수 있다.

③ 일반지주회사의 자회사는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 행위를 하여서는 아니 된다.

1. 손자회사의 주식을 그 손자회사 발행주식총수의 100분의 50[그 손자회사가 상장법인 또는 국외상장법인이거나 공동출자법인인 경우에는 100분의 30으로 하고, 벤처지주회사(일반지주회사의 자회사인 벤처지주회사로 한정한다)의 자회사인 경우에는 100분의 20으로 한다. 이하 이 조에서 “손자회사주식보유기준”이라 한다] 미만으로 소유하는 행위. 다만, 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 사유로 손자회사주식보유기준에 미달하게 된 경우는 예외로 한다.

가. 자회사가 될 당시에 손자회사의 주식을 손자회사주식보유기준 미만으로 소유하고 있는 경우로서 자회사에 해당하게 된 날부터 2년 이내인 경우

나. 상장법인 또는 국외상장법인이거나 공동출자법인이었던 손자회사가 그에 해당하지 아니하게 되어 손자회사주식보유기준에 미달하게 된 경우로서 그 해당하지 아니하게 된 날부터 1년 이내인 경우

다. 일반지주회사의 자회사인 벤처지주회사였던 회사가 벤처지주회사에 해당하지 아니한 자회사가 됨에 따라 손자회사주식보유기준에 미달하게 된 경우로서 그 해당하지 아니한 자회사가 된 날부터 1년 이내인 경우

라. 손자회사가 주식을 모집하거나 매출하면서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제165조의7에 따라 우리사주조합에 우선 배정하거나 그 손자회사가 「상법」 제513조 또는 제516조의2에 따라 발행한 전환사채 또는 신주인수권부사채의 전환이 청구되거나 신주인수권이 행사되어 손자회사주식보유기준에 미달하게 된 경우로서 그 미달하게 된 날부터 1년 이내인 경우

마. 손자회사가 아닌 회사가 손자회사에 해당하게 되고 손자회사주식보유기준에는 미달하는 경우로서 그 회사가 손자회사에 해당하게 된 날부터 1년 이내인 경우

바. 손자회사를 손자회사에 해당하지 아니하게 하는 과정에서 손자회사주식보유기준에 미달하게 된 경우로서 그 미달하게 된 날부터 1년 이내인 경우(같은 기간 내에 손자회사에 해당하지 아니하게 된 경우로 한정한다)

사. 손자회사가 다른 회사와 합병하여 손자회사주식보유기준에 미달하게 된 경우로서 그 미달하게 된 날부터 1년 이내인 경우

2. 손자회사가 아닌 국내 계열회사의 주식을 소유하는 행위. 다만, 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 사유로 주식을 소유하고 있는 국내 계열회사의 경우는 예외로 한다.

가. 자회사가 될 당시에 주식을 소유하고 있는 국내 계열회사의 경우로서 자회사에 해당하게 된 날부터 2년 이내인 경우

나. 계열회사가 아닌 회사를 손자회사에 해당하게 하는 과정에서 그 회사가 계열회사에 해당하게 된 날부터 1년 이내인 경우(같은 기간 내에 손자회사에 해당하게 된 경우로 한정한다)

다. 주식을 소유하고 있지 아니한 국내 계열회사를 손자회사에 해당하게 하는 과정에서 그 국내 계열회사의 주식을 소유하게 된 날부터 1년 이내인 경우(같은 기간 내에 손자회사에 해당하게 된 경우로 한정한다)

라. 손자회사를 손자회사에 해당하지 아니하게 하는 과정에서 그 손자회사가 손자회사에 해당하지 아니하게 된 날부터 1년 이내인 경우(같은 기간 내에 계열회사에 해당하지 아니하게 된 경우로 한정한다)

마. 손자회사가 다른 자회사와 합병하여 그 다른 자회사의 주식을 소유하게 된 경우로서 주식을 소유한 날부터 1년 이내인 경우

바. 자기주식을 보유하고 있는 자회사가 회사분할로 다른 국내 계열회사의 주식을 소유하게 된 경우로서 주식을 소유한 날부터 1년 이내인 경우

3. 금융업이나 보험업을 영위하는 회사를 손자회사로 지배하는 행위. 다만, 일반지주회사의 자회사가 될 당시에 금융업이나 보험업을 영위하는 회사를 손자회사로 지배하고 있는 경우에는 자회사에 해당하게 된 날부터 2년간 그 손자회사를 지배할 수 있다.

④ 일반지주회사의 손자회사는 국내 계열회사의 주식을 소유해서는 아니 된다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 그러하지 아니하다.

1. 손자회사가 될 당시에 주식을 소유하고 있는 국내 계열회사의 경우로서 손자회사에 해당하게 된 날부터 2년 이내인 경우

2. 주식을 소유하고 있는 계열회사가 아닌 국내 회사가 계열회사에 해당하게 된 경우로서 그 회사가 계열회사에 해당하게 된 날부터 1년 이내인 경우

3. 자기주식을 소유하고 있는 손자회사가 회사분할로 다른 국내 계열회사의 주식을 소유하게 된 경우로서 주식을 소유한 날부터 1년 이내인 경우

4. 손자회사가 국내 계열회사(금융업 또는 보험업을 영위하는 회사는 제외한다) 발행주식총수를 소유하고 있는 경우

5. 손자회사가 벤처지주회사인 경우 그 손자회사가 국내 계열회사(금융업 또는 보험업을 영위하는 회사는 제외한다) 발행주식총수의 100분의 50 이상을 소유하는 경우

⑤ 제4항제4호 또는 제5호에 따라 손자회사가 주식을 소유하고 있는 회사(이하 “증손회사”라 한다)는 국내 계열회사의 주식을 소유해서는 아니 된다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 그러하지 아니하다.

1. 증손회사가 될 당시에 주식을 소유하고 있는 국내 계열회사인 경우로서 증손회사에 해당하게 된 날부터 2년 이내인 경우

2. 주식을 소유하고 있는 계열회사가 아닌 국내 회사가 계열회사에 해당하게 된 경우로서 그 회사가 계열회사에 해당하게 된 날부터 1년 이내인 경우

3. 일반지주회사의 손자회사인 벤처지주회사였던 회사가 제1항제2호에 따른 기준에 해당하지 아니하게 되어 제4항제5호의 주식보유기준에 미달하게 된 경우로서 그 해당하지 아니하게 된 날부터 1년 이내인 경우

⑥ 제2항제1호 단서, 같은 항 제2호가목, 같은 항 제3호가목, 같은 항 제4호 단서, 같은 항 제5호 단서, 제3항제1호가목, 같은 항 제2호가목, 같은 항 제3호 단서, 제4항제1호 및 제5항제1호를 적용할 때 각 해당 규정의 유예기간은 주식가격의 급격한 변동 등 경제여건의 변화, 주식처분금지계약, 사업의 현저한 손실 또는 그 밖의 사유로 부채액을 감소시키거나 주식의 취득ㆍ처분 등이 곤란한 경우 공정거래위원회의 승인을 받아 2년을 연장할 수 있다.

⑦ 지주회사는 대통령령으로 정하는 바에 따라 해당 지주회사ㆍ자회사ㆍ손자회사 및 증손회사(이하 “지주회사등”이라 한다)의 주식소유 현황ㆍ재무상황 등 사업내용에 관한 보고서를 공정거래위원회에 제출하여야 한다.

다. 벤처지주회사 요건 완화(안 제18조)
1) 벤처기업 활성화를 위해 벤처지주회사 제도가 도입되었으나 벤처지주회사에도 일반지주회사와 동일하게 비계열사 주식취득 제한이 적용되고, 일반지주회사가 자회사 또는 손자회사 단계에서 벤처지주회사를 설립하는 경우에 통상적인 자회사, 손자회사 지분요건이 그대로 적용되는 등 벤처지주회사의 특성에 맞지 않게 요건이 과도하여 제도 도입 이후 활용도가 낮음.
2) 벤처기업에 대한 투자와 인수가 실질적으로 활성화되도록 벤처지주회사의 자회사 지분보유 요건은 현행 20%를 유지하되, 기존 지주회사가 벤처지주회사를 자회사 또는 손자회사 단계에서 설립하는 경우에는 벤처지주회사의 자회사 지분보유특례를 적용하도록 하고, 벤처지주회사의 경우 일반지주회사와는 달리 비계열사 주식 취득 제한을 폐지함.

라. 상호출자제한기업집단 소속회사의 기존 순환출자에 대한 의결권 제한(안 제22조)
1) 공정거래법은 상호출자제한기업집단에 속하는 회사에 대하여 신규 순환출자를 형성하거나 강화하는 행위를 금지하고 있으나, 상호출자제한기업집단 지정 전에 이미 다수의 순환출자를 보유하고 있었던 기업집단의 경우에는 지정 후 기존에 보유하던 순환출자로 인한 문제를 해소하기 어려운 측면이 있음.
2) 상호출자제한기업집단으로 지정이 예상되는 기업집단이 그 지정 전까지 순환출자를 해소하지 아니하여 순환출자 금지 규정을 면탈하는 일이 발생하지 아니하도록 새로이 상호출자제한 기업집단으로 지정되는 기업집단의 경우에는 지정 전부터 보유한 기존 순환출자에 대해서도 의결권을 제한함.
마. 대기업집단 소속 공익법인의 의결권 제한 규정 신설(안 제24조, 제28조)
1) 공시대상기업집단 소속 공익법인은 현행 공정거래법상 별도 규제를 받지 않아 공익법인으로서 세금혜택을 받으면서 동일인 등의 기업집단에 대한 지배력 확대 및 사익편취 수단으로 이용될 우려가 있음.
2) 공시대상기업집단 소속 공익법인은 계열사 주식에 대한 거래 및 일정 규모 이상의 내부거래에 대하여 이사회 의결을 거친 후 이를 공시하도록 함.
3) 특히 상호출자제한기업집단 소속 공익법인의 국내 계열회사 주식에 대한 의결권 행사는 원칙적으로 제한하되, 계열회사가 상장회사인 경우에는 임원임면, 합병 등의 사유에 한하여 특수관계인과 합산하여 15% 한도 내에서 의결권 행사를 허용함.

제22조(순환출자의 금지) ① 상호출자제한기업집단에 속하는 국내 회사는 순환출자를 형성하는 계열출자(국내 계열회사에 대한 계열출자로 한정한다. 이하 같다)를 하여서는 아니 되고, 상호출자제한기업집단 소속 회사 중 순환출자 관계에 있는 국내 계열회사는 계열출자대상회사에 대한 추가적인 계열출자[계열출자회사가 「상법」 제418조제1항에 따른 신주배정 또는 제462조의2제1항에 따른 주식배당(이하 “신주배정등”이라 한다)에 따라 취득 또는 소유한 주식 중에서 신주배정등이 있기 전 자신의 지분율 범위의 주식, 순환출자회사집단에 속하는 국내 계열회사 간 합병에 따른 계열출자는 제외한다]를 하여서는 아니 된다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 그러하지 아니하다.

1. 회사의 합병ㆍ분할, 주식의 포괄적 교환ㆍ이전 또는 영업전부의 양수

2. 담보권의 실행 또는 대물변제의 수령

3. 계열출자회사가 신주배정등에 따라 취득 또는 소유한 주식 중에서 다른 주주의 실권(失權) 등에 따라 신주배정등이 있기 전 자신의 지분율 범위를 초과하여 취득 또는 소유한 계열출자대상회사의 주식이 있는 경우

4. 「기업구조조정 촉진법」 제8조제1항에 따라 부실징후기업의 관리절차를 개시한 회사에 대하여 같은 법 제24조제2항에 따라 금융채권자협의회가 의결하여 동일인(친족을 포함한다)의 재산출연 또는 부실징후기업의 주주인 계열출자회사의 유상증자 참여(채권의 출자전환을 포함한다)를 결정한 경우

5. 「기업구조조정 촉진법」 제2조제2호의 금융채권자가 같은 조 제7호에 따른 부실징후기업과 기업개선계획의 이행을 위한 약정을 체결하고 금융채권자협의회의 의결로 동일인(친족을 포함한다)의 재산출연 또는 부실징후기업의 주주인 계열출자회사의 유상증자 참여(채권의 출자전환을 포함한다)를 결정한 경우

② 제1항 각 호 외의 부분 단서에 따라 계열출자를 한 회사는 다음 각 호의 구분에 따른 기간 내에 취득 또는 소유한 해당 주식(제1항제3호부터 제5호까지의 규정에 따른 경우는 신주배정등의 결정, 재산출연 또는 유상증자 결정이 있기 전 지분율 초과분을 말한다)을 처분하여야 한다. 다만, 순환출자회사집단에 속한 다른 회사 중 하나가 취득 또는 소유하고 있는 계열출자대상회사의 주식을 처분하여 제1항에 따른 계열출자로 형성되거나 강화된 순환출자가 해소된 경우에는 그러하지 아니하다.

1. 제1항제1호 또는 제2호에 따라 계열출자를 한 회사: 해당 주식을 취득 또는 소유한 날부터 6개월

2. 제1항제3호에 따라 계열출자를 한 회사: 해당 주식을 취득 또는 소유한 날부터 1년

3. 제1항제4호 또는 제5호에 따라 계열출자를 한 회사: 해당 주식을 취득 또는 소유한 날부터 3년

바. 상호출자제한기업집단 지정기준 개선(안 제30조)
1) 현재 기업집단의 자산규모를 기준으로 10조원 이상 집단을 상호출자제한기업집단으로 지정하고 있으나, 현행과 같은 자산총액 지정기준은 경제여건의 변화에 따른 변경 필요성이 지속적으로 발생하고, 기준 변경 시마다 이해관계자들 간 이견으로 사회적 합의 비용이 발생하는 문제가 있음.
2) 상호출자제한집단의 범위가 경제규모의 성장에 연동하여 자동적으로 결정될 수 있도록 상호출자제한집단의 지정기준을 국내총생산액의 0.5%로 변경하되, 변경된 지정기준은 이 법 시행 후 국내총생산액이 최초로 2,000조원을 초과하는 것으로 발표된 해의 다음 해에 이루어지는 상호출자제한기업집단 등의 지정부터 적용하도록 함.

제31조(상호출자제한기업집단 등의 지정 등) ① 공정거래위원회는 대통령령으로 정하는 바에 따라 산정한 자산총액이 5조원 이상인 기업집단을 대통령령으로 정하는 바에 따라 공시대상기업집단으로 지정하고, 지정된 공시대상기업집단 중 자산총액이 국내총생산액의 1천분의 5에 해당하는 금액 이상인 기업집단을 대통령령으로 정하는 바에 따라 상호출자제한기업집단으로 지정한다. 이 경우 공정거래위원회는 지정된 기업집단에 속하는 국내 회사와 그 회사를 지배하는 동일인의 특수관계인인 공익법인에 지정 사실을 대통령령으로 정하는 바에 따라 통지하여야 한다.

② 제21조부터 제30조까지 및 제47조는 제1항 후단에 따른 통지(제32조제4항에 따른 편입 통지를 포함한다)를 받은 날부터 적용한다.

③ 제2항에도 불구하고 제1항에 따라 상호출자제한기업집단으로 지정되어 상호출자제한기업집단에 속하는 국내 회사로 통지를 받은 회사 또는 제32조제1항에 따라 상호출자제한기업집단의 국내 계열회사로 편입되어 상호출자제한기업집단에 속하는 국내 회사로 통지를 받은 회사가 통지받은 당시 제21조제1항ㆍ제3항 또는 제24조를 위반하고 있는 경우에는 다음 각 호의 구분에 따른다.

1. 제21조제1항 또는 제3항을 위반하고 있는 경우(취득 또는 소유하고 있는 주식을 발행한 회사가 새로 국내 계열회사로 편입되어 제21조제3항을 위반하게 되는 경우를 포함한다)에는 지정일 또는 편입일부터 1년간은 같은 항을 적용하지 아니한다.

2. 제24조를 위반하고 있는 경우(채무보증을 받고 있는 회사가 새로 계열회사로 편입되어 위반하게 되는 경우를 포함한다)에는 지정일 또는 편입일부터 2년간은 같은 조를 적용하지 아니한다. 다만, 이 항 각 호 외의 부분에 따른 회사에 「채무자 회생 및 파산에 관한 법률」에 따른 회생절차가 개시된 경우에는 회생절차의 종료일까지, 이 항 각 호 외의 부분에 따른 회사가 회생절차가 개시된 회사에 대하여 채무보증을 하고 있는 경우에는 그 채무보증에 한정하여 채무보증을 받고 있는 회사의 회생절차의 종료일까지는 제24조를 적용하지 아니한다.

④ 공정거래위원회는 회사 또는 해당 회사의 특수관계인에게 제1항에 따른 기업집단의 지정을 위하여 회사의 일반 현황, 회사의 주주 및 임원 구성, 특수관계인 현황, 주식소유 현황 등 대통령령으로 정하는 자료의 제출을 요청할 수 있다.

⑤ 공시대상기업집단에 속하는 국내 회사(청산 중에 있거나 1년 이상 휴업 중인 회사는 제외한다)는 공인회계사의 회계감사를 받아야 하며, 공정거래위원회는 공인회계사의 감사의견에 따라 수정한 대차대조표를 사용하여야 한다.

⑥ 제1항에 따른 국내총생산액의 1천분의 5에 해당하는 금액의 산정 기준 및 방법과 그 밖에 필요한 사항은 대통령령으로 정한다.

사. 정보교환을 통한 부당한 공동행위 규율(안 제39조)
1) 경쟁사업자 간에 미래가격 등 민감한 정보를 교환하는 행위는 경쟁제한적 폐해가 커서 EU, 미국 등에서는 이를 동조적 행위로 금지하거나 정보교환 합의 자체를 규율하고 있는 반면, 현행 공정거래법은 이에 대한 명시적 규정이 없어 이를 부당한 공동행위로 규율하기 어려운 문제가 있음.
2) 경쟁제한적 정보교환 행위를 보다 효과적으로 규율할 수 있도록 사업자 간 담합으로 볼 수 있는 외형상 일치가 존재하고, 이에 필요한 정보를 교환한 경우에는 사업자간 합의가 있는 것으로 법률상 추정하고, 사업자 간 “가격ㆍ생산량 등의 정보를 교환함으로써 실질적으로 경쟁을 제한하는 행위”에 대한 합의를 부당한 공동행위의 한 유형으로 포함시킴.

제40조(부당한 공동행위의 금지) ① 사업자는 계약ㆍ협정ㆍ결의 또는 그 밖의 어떠한 방법으로도 다른 사업자와 공동으로 부당하게 경쟁을 제한하는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 행위를 할 것을 합의(이하 “부당한 공동행위”라 한다)하거나 다른 사업자로 하여금 이를 하도록 하여서는 아니 된다.

1. 가격을 결정ㆍ유지 또는 변경하는 행위

2. 상품 또는 용역의 거래조건이나, 그 대금 또는 대가의 지급조건을 정하는 행위

3. 상품의 생산ㆍ출고ㆍ수송 또는 거래의 제한이나 용역의 거래를 제한하는 행위

4. 거래지역 또는 거래상대방을 제한하는 행위

5. 생산 또는 용역의 거래를 위한 설비의 신설 또는 증설이나 장비의 도입을 방해하거나 제한하는 행위

6. 상품 또는 용역의 생산ㆍ거래 시에 그 상품 또는 용역의 종류ㆍ규격을 제한하는 행위

7. 영업의 주요 부문을 공동으로 수행ㆍ관리하거나 수행ㆍ관리하기 위한 회사 등을 설립하는 행위

8. 입찰 또는 경매를 할 때 낙찰자, 경락자, 입찰가격, 낙찰가격 또는 경락가격, 그 밖에 대통령령으로 정하는 사항을 결정하는 행위

9. 그 밖의 행위로서 다른 사업자(그 행위를 한 사업자를 포함한다)의 사업활동 또는 사업내용을 방해ㆍ제한하거나 가격, 생산량, 그 밖에 대통령령으로 정하는 정보를 주고받음으로써 일정한 거래분야에서 경쟁을 실질적으로 제한하는 행위

② 제1항은 부당한 공동행위가 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 목적을 위하여 하는 경우로서 대통령령으로 정하는 요건에 해당하고 공정거래위원회의 인가를 받은 경우에는 적용하지 아니한다.

1. 불황극복을 위한 산업구조조정

2. 연구ㆍ기술개발

3. 거래조건의 합리화

4. 중소기업의 경쟁력향상

③ 제2항에 따른 인가의 기준ㆍ방법ㆍ절차 및 인가사항변경 등에 관하여 필요한 사항은 대통령령으로 정한다.

④ 부당한 공동행위를 할 것을 약정하는 계약 등은 해당 사업자 간에는 그 효력을 무효로 한다.

⑤ 제1항 각 호의 어느 하나에 해당하는 행위를 하는 둘 이상의 사업자가 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 그 사업자들 사이에 공동으로 제1항 각 호의 어느 하나에 해당하는 행위를 할 것을 합의한 것으로 추정한다.

1. 해당 거래분야, 상품ㆍ용역의 특성, 해당 행위의 경제적 이유 및 파급효과, 사업자 간 접촉의 횟수ㆍ양태 등 제반 사정에 비추어 그 행위를 그 사업자들이 공동으로 한 것으로 볼 수 있는 상당한 개연성이 있을 때

2. 제1항 각 호의 행위(제9호의 행위 중 정보를 주고받음으로써 일정한 거래분야에서 경쟁을 실질적으로 제한하는 행위를 제외한다)에 필요한 정보를 주고받은 때

⑥ 부당한 공동행위에 관한 심사의 기준은 공정거래위원회가 정하여 고시한다.

아. 전속고발제 개편(안 제43조, 제119조, 제129조)
1) 공정거래법상 부당한 공동행위는 공정거래위원회의 고발이 있어야 형사처벌이 가능하도록 규정되어 있어 경쟁제한의 폐해가 커서 신속하고 엄정한 조치가 필요한 부당한 공동행위에 대해 형사처벌이 제한되는 결과가 발생할 우려가 있음.
2) 검찰의 강제수사력을 활용하여 신속하고 엄정한 조치가 이루어질 수 있도록 부당한 공동행위 중에서 중대ㆍ명백한 공동행위(가격담합, 공급제한담합, 시장분할담합, 입찰담합 등 소위 경성담합)에 대하여는 검사가 직접 공소를 제기할 수 있도록 하고, 공정거래위원회와 검찰청 간에 사건 관련 자료 등을 공유할 수 있도록 함.

제129조(고발) ① 제124조 및 제125조의 죄는 공정거래위원회의 고발이 있어야 공소를 제기할 수 있다.

② 공정거래위원회는 제124조 및 제125조의 죄 중 그 위반의 정도가 객관적으로 명백하고 중대하여 경쟁질서를 현저히 해친다고 인정하는 경우에는 검찰총장에게 고발하여야 한다.

③ 검찰총장은 제2항에 따른 고발요건에 해당하는 사실이 있음을 공정거래위원회에 통보하여 고발을 요청할 수 있다.

④ 공정거래위원회가 제2항에 따른 고발요건에 해당하지 아니한다고 결정하더라도 감사원장, 중소벤처기업부장관, 조달청장은 사회적 파급효과, 국가재정에 끼친 영향, 중소기업에 미친 피해 정도 등 다른 사정을 이유로 공정거래위원회에 고발을 요청할 수 있다.

⑤ 공정거래위원회는 제3항 또는 제4항에 따른 고발요청이 있을 때에는 검찰총장에게 고발하여야 한다.

⑥ 공정거래위원회는 공소가 제기된 후에는 고발을 취소할 수 없다.

자. 사익편취 규제대상 확대(안 제46조)
1) 현행 공정거래법은 대기업집단의 경제력집중을 심화시키고 중소기업의 공정한 경쟁 기반을 훼손하는 부당내부거래를 근절하기 위해 공시대상기업집단에 속하는 회사는 특수관계인(동일인 및 그 친족에 한정)이나 특수관계인이 30% 이상 지분을 보유한 상장 계열회사 또는 20% 이상 지분을 보유한 비상장 계열회사에게 부당한 이익을 귀속시키는 행위를 하지 못하도록 하고 있으나, 규제기준에서 벗어난 회사의 내부거래 비중이 더 높은 것으로 나타나는 등 규제의 실효성이 미흡한 측면이 있음.
2) 상장회사와 비상장회사 간 상이한 규제기준을 상장ㆍ비상장사 구분 없이 총수일가 등 특수관계인이 20% 이상 지분을 보유한 회사로 일원화하고, 동시에 이들 회사가 50%를 초과하는 지분을 보유한 자회사까지 규제대상에 포함시켜 사익편취 규제 적용대상을 확대함.

제47조(특수관계인에 대한 부당한 이익제공 등 금지) ① 공시대상기업집단(동일인이 자연인인 기업집단으로 한정한다)에 속하는 국내 회사는 특수관계인(동일인 및 그 친족으로 한정한다. 이하 이 조에서 같다), 동일인이 단독으로 또는 다른 특수관계인과 합하여 발행주식총수의 100분의 20 이상의 주식을 소유한 국내 계열회사 또는 그 계열회사가 단독으로 발행주식총수의 100분의 50을 초과하는 주식을 소유한 국내 계열회사와 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 행위를 통하여 특수관계인에게 부당한 이익을 귀속시키는 행위를 하여서는 아니 된다. 이 경우 다음 각 호에 해당하는 행위의 유형 및 기준은 대통령령으로 정한다.

1. 정상적인 거래에서 적용되거나 적용될 것으로 판단되는 조건보다 상당히 유리한 조건으로 거래하는 행위

2. 회사가 직접 또는 자신이 지배하고 있는 회사를 통하여 수행할 경우 회사에 상당한 이익이 될 사업기회를 제공하는 행위

3. 특수관계인과 현금이나 그 밖의 금융상품을 상당히 유리한 조건으로 거래하는 행위

4. 사업능력, 재무상태, 신용도, 기술력, 품질, 가격 또는 거래조건 등에 대한 합리적인 고려나 다른 사업자와의 비교 없이 상당한 규모로 거래하는 행위

② 기업의 효율성 증대, 보안성, 긴급성 등 거래의 목적을 달성하기 위하여 불가피한 경우로서 대통령령으로 정하는 거래에는 제1항제4호를 적용하지 아니한다.

③ 제1항에 따른 거래 또는 사업기회 제공의 상대방은 제1항 각 호의 어느 하나에 해당할 우려가 있음에도 불구하고 해당 거래를 하거나 사업기회를 제공받는 행위를 하여서는 아니 된다.

④ 특수관계인은 누구에게든지 제1항 또는 제3항에 해당하는 행위를 하도록 지시하거나 해당 행위에 관여해서는 아니 된다.

차. 사인의 금지청구제 도입(안 제107조)
1) 현행 공정거래법상 피해자가 법원에 공정거래법 위반행위에 대하여 금지청구를 하는 것은 원칙적으로 허용되지 않아 사건처리기간이 장기화되거나, 공정위가 무혐의 결정을 하는 경우에 피해자 입장에서는 신속한 피해구제를 위한 별다른 대안이 없는 상황임.
2) 피해자의 신속한 권리구제를 위하여 피해자가 법원에 불공정거래행위(부당지원행위는 제외)에 대한 금지 및 예방의 청구를 직접 할 수 있도록 함.
카. 손해배상소송에서 기업의 자료제출의무 부과(안 제110조)
1) 현행 민사소송법상 문서제출명령은 해당 기업이 영업비밀을 이유로 거부할 수 있고, 전자문서ㆍ동영상 등 서류 외의 자료는 제출대상에서 제외되며, 제출명령에 불응해도 이에 대한 제재가 미약해 피해자가 손해 및 손해액 입증에 필요한 증거를 확보하는데 어려움이 존재함.
2) 이러한 문제를 해소하고 손해배상청구소송이 활성화될 수 있도록 부당한 공동행위 및 불공정거래행위(부당지원행위는 제외)에 대하여 법원이 해당 기업에 자료제출명령을 할 수 있도록 하고, 영업비밀이라 하더라도 손해의 증명 또는 손해액 산정에 반드시 필요한 때에는 자료제출을 거부할 수 없도록 하며, 제출명령 불응 시 자료의 기재에 의하여 증명하고자 하는 사실을 진실한 것으로 인정할 수 있게 함.

제108조(금지청구 등) ① 제45조제1항(제9호는 제외한다) 및 제51조제1항제4호[제45조제1항(제9호는 제외한다)에 따른 불공정거래행위에 관한 부분으로 한정한다]를 위반한 행위로 피해를 입거나 피해를 입을 우려가 있는 자는 그 위반행위를 하거나 할 우려가 있는 사업자 또는 사업자단체에 자신에 대한 침해행위의 금지 또는 예방을 청구할 수 있다.

② 제1항에 따른 금지청구의 소를 제기하는 경우에는 「민사소송법」에 따라 관할권을 갖는 지방법원 외에 해당 지방법원 소재지를 관할하는 고등법원이 있는 곳의 지방법원에도 제기할 수 있다.

③ 법원은 제1항에 따른 금지청구의 소가 제기된 경우에 그로 인한 피고의 이익을 보호하기 위하여 필요하다고 인정하면 피고의 신청이나 직권으로 원고에게 상당한 담보의 제공을 명할 수 있다.

타. 형벌규정 정비(안 제124조, 제125조)
1) 현행 공정거래법상 대부분의 위반행위에 형벌이 규정되어 있으나, 경쟁제한성 등에 대한 경제분석을 통해 그 위반여부가 결정되는 행위유형의 경우에는 명확성이 요구되는 형벌의 부과 대상으로는 적합하지 않은 측면이 있고, 경쟁제한효과가 상대적으로 작은 행위유형의 경우에는 시정명령ㆍ과징금 등으로도 규제효과를 거둘 수 있어 형벌의 보충성 원칙에도 반할 우려가 있음.
2) 이에 따라 그 동안 형벌을 부과한 사례가 거의 없고, 앞으로도 부과할 가능성이 크지 아니한 기업결합행위, 일부 불공정거래행위, 일부 사업자단체금지행위, 재판매가격유지행위에 대해서는 형벌 규정을 삭제함.

제124조(벌칙) ① 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자는 3년 이하의 징역 또는 2억원 이하의 벌금에 처한다.

1. 제5조를 위반하여 남용행위를 한 자

2. 제13조 또는 제36조를 위반하여 탈법행위를 한 자

3. 제15조, 제23조, 제25조 또는 제39조를 위반하여 의결권을 행사한 자

4. 제18조제2항부터 제5항까지의 규정을 위반한 자

5. 제19조를 위반하여 지주회사를 설립하거나 지주회사로 전환한 자

6. 제20조제2항 또는 제3항을 위반한 자

7. 제21조 또는 제22조를 위반하여 주식을 취득하거나 소유하고 있는 자

8. 제24조를 위반하여 채무보증을 하고 있는 자

9. 제40조제1항을 위반하여 부당한 공동행위를 한 자 또는 이를 하도록 한 자

10. 제45조제1항제9호, 제47조제1항 또는 제4항을 위반한 자

11. 제48조를 위반한 자

12. 제51조제1항제1호를 위반하여 사업자단체의 금지행위를 한 자

13. 제81조제2항에 따른 조사 시 폭언ㆍ폭행, 고의적인 현장진입 저지ㆍ지연 등을 통하여 조사를 거부ㆍ방해 또는 기피한 자

② 제1항의 징역형과 벌금형은 병과(倂科)할 수 있다.

제125조(벌칙) 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자는 2년 이하의 징역 또는 1억5천만원 이하의 벌금에 처한다.

1. 제7조제1항, 제14조제1항, 제37조제1항, 제42조제1항, 제49조제1항 및 제52조제1항에 따른 시정조치에 따르지 아니한 자

2. 제31조제4항에 따른 자료제출 요청에 대하여 정당한 이유 없이 자료 제출을 거부하거나 거짓의 자료를 제출한 자

3. 제31조제5항을 위반하여 공인회계사의 회계감사를 받지 아니한 자

4. 제45조제1항(제1호ㆍ제2호ㆍ제3호ㆍ제7호 및 제9호는 제외한다)을 위반하여 불공정거래행위를 한 자

5. 제51조제1항제3호를 위반하여 사업자단체의 금지행위를 한 자

6. 제81조제1항제3호 또는 같은 조 제6항에 따른 보고 또는 필요한 자료나 물건을 제출하지 아니하거나 거짓의 보고 또는 자료나 물건을 제출한 자

7. 제81조제2항에 따른 조사 시 자료의 은닉ㆍ폐기, 접근 거부 또는 위조ㆍ변조 등을 통하여 조사를 거부ㆍ방해 또는 기피한 자

제126조(벌칙) 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자는 1억원 이하의 벌금에 처한다.

1. 제17조를 위반하여 지주회사의 설립 또는 전환의 신고를 하지 아니하거나 거짓으로 신고한 자

2. 제18조제7항을 위반하여 해당 지주회사등의 사업내용에 관한 보고서를 제출하지 아니하거나 거짓으로 보고서를 제출한 자

3. 제30조제1항 및 제2항을 위반하여 주식소유 현황 또는 채무보증 현황의 신고를 하지 아니하거나 거짓으로 신고한 자

4. 거짓으로 감정을 한 제81조제1항제2호에 따른 감정인

제127조(벌칙) ① 국내외에서 정당한 이유 없이 제112조제1항에 따른 비밀유지명령을 위반한 자는 2년 이하의 징역 또는 2천만원 이하의 벌금에 처한다.

② 제1항의 죄는 비밀유지명령을 신청한 자의 고소가 없으면 공소를 제기할 수 없다.

③ 제119조를 위반한 자는 2년 이하의 징역 또는 200만원 이하의 벌금에 처한다.

출처 : 공정거래위원회 보도자료, 국가법령정보센터

위의 개정안에 따르면, 지주회사는 자회사가 상장법인일 경우 그 자회사 발행주식총수의 100분의 30 이상을 보유하여야 합니다. 공시 서류 제출 전일 (주)한진칼의 (주)한진 지분율은 24.16%이나, 당사의 경우 2015년도에 자회사로 전환하였기에 본 개정과는 관계가 없음을 확인하였습니다..

이 외에도, 당사가 속한 한진 그룹은 이러한 법률적 변화가 경영 활동에 미치는 영향과 실제로 시행될 경우 이를 준수하기 위한 계획을 다각적으로 검토하고 있습니다. 향후 독점규제 및 공정거래에 관한 법률이 개정되어 그룹의 경영활동과 관련한 변화가 발생할 경우, 이와 관련한 세부 내용과 당사의 대응 내역을 신속하게 공시할 예정입니다.

[자. 경영권 관련 위험]

당사가 속한 한진 그룹은 당사의 최대주주(증권신고서 제출 전일 보통주 기준 당사 지분 보유 비율 24.16%)이자 그룹 지주회사인(주)한진칼을 중심으로 그룹 경영과 관련한 지배구조가 확립되어 있습니다. 하지만, 이에 반발하여
2020년 1월 31일 케이씨지아이(그레이스홀딩스), 반도건설(대호개발, 한영개발, 반도개발), 조현아 전 부사장은(주)한진칼 지분에 대한 공동보유계약을 체결하였음을 공시하고, 3자 연합을 구성하여 적극적인 주주권을 행사하였습니다.
그러나, 2020년 (주)한진칼 주주총회에서 조원태 회장의 연임을 비롯 사측의 이사 선임안이 모두 가결되었고, 2021년 3월 개최된 주주총회에서 3자연합은 별도 주주제안을 제출하지 않고 안건별 기권 또는 찬성표를 행사하였으며, 2022년 3월 개최된 주주총회에서는 케이씨지아이가 주주제안을 제출하였으나, 상정 안건 모두 부결되었습니다.
한편, 2021년 4월 1일 3자 연합은 한진칼 주식 공동보유계약 종료로 상호간 특별관계가 해소되었다고 공시하였고 3자 연합은 실질적으로 해체된 상태입니다. 이후, 케이씨지아이(그레이스홀딩스)는 2022년 3월 보유 지분 17.43%에 대해 7.43% 대해 (주)호반건설과 주식매매계약을 체결하였음을 공시하였습니다. 향후 주요 주주들간에 지분 보유 경쟁이 다시 제기될 경우 그룹 전체적인 경영 계획과 지배구조의 변동성이 커질 수 있으니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

2019년 4월 8일 당사의 최대주주인 (주)한진칼의 최대주주 조양호 회장이 별세함에 따라, 2019년 10월 29일 (주)한진칼의 지분 17.70%에 대한 상속이 진행되었습니다. 해당 지분은 법정 상속비율대로 이명희 정석기업 고문, 조원태 한진그룹 회장, 조현아 전 ㈜대한항공 부사장, 조현민 당사 전무 순으로 1.5 : 1 : 1 : 1의 비율로 상속되었습니다. 이에 의결권 있는 보통주 지분은 조원태 회장이 6.52%, 조현아 전 ㈜대한항공 부사장이 6.49%, 조현민 전무가 6.47%, 이명희 고문이 5.31%를 보유하게 되었습니다.
다만, 이후 진행된 주요 주주의 주식 매매 및 2020년 (주)한진칼의 제3자배정 유상증자 등으로 보유주식수 및 지분율이 변동하였으며, 증권신고서 제출일 전일 기준 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

[(주)한진칼 주요 주주 현황]

(기준일 : 2022년 05월 25일)
(단위 : 주, %)

구분
주주명
소유주식수
지분율(%)
비고

5% 이상 주주 등

조원태 외

13,579,723
20.34

호반건설 외
11,066,917
16.58

대호개발 외

11,361,000
17.02
-

Delta Air Lines, Inc.

8,816,400
13.21
-

한국산업은행

7,062,146
10.58
-

출처 : (주)한진칼 제시

2018년 11월 15일, 행동주의 사모펀드(PEF) 케이씨지아이가 출자한 유한회사 그레이스홀딩스는 당사의 최대주주이자 그룹 지주회사인 (주)한진칼의 지분 9.00%를 취득하였으며, 추가 지분 확보로 2020년 말 기준 17.45%의 (주)한진칼 지분을 보유하게 되었습니다. 그 결과, 케이씨지아이는 조원태 회장 및 특수관계인 지분율(25.83%이나 특수관계인 중 조현아 전 부사장 제외 시 20.04%) 이외에 단일 주주로서는 최대주주가 되어 경영참여를 선언했습니다.

한편, 반도건설 계열사인 (주)대호개발은 2020년 1월 10일 공시를 통해 계열사인 (주)한영개발, (주)반도개발과 함께 한진칼 지분을 기존의 6.28%에서 8.28%로 추가 매입하였음을 밝히며 한진그룹에 대한 경영참여를 선언한 바 있으며, 2020년 말 기준 (주)대호개발, (주)한영개발, (주)반도개발이 보유하고 있는 (주)한진칼 지분율 17.15%을 확보하였습니다. 이후 2020년 1월 31일 케이씨지아이((유)그레이스홀딩스), 반도건설((주)대호개발, (주)한영개발, (주)반도개발), 조현아 전 부사장은 (주)한진칼지분과 관련하여 공동보유계약을 체결하였음을 공시하였습니다.

케이씨지아이 등으로 구성된 3자 연합은 한진그룹에 경영참여를 선언하며 전문경영인 제도 도입을 지지하는 성명을 발표하고 사외이사를 추천하는 등 적극적 주주권을 행사하였으나, 2020년 3월 개최된 한진칼 주주총회에서는 조원태 회장의 연임을 비롯 사측의 이사 선임안이 모두 가결되었습니다.

이후, 2020년 11월 산업은행이 대한항공과 아시아나항공의 통합을 발표하였고, 산업은행이 가지고 있던 한진칼 지분 10.66%가 조원태 회장의 손을 들어주면서, 3자연합은 2021년 주주총회에서 주주 제안을 포기하였고, 정관변경의 건 및 감사위원 선임의 건에는 찬성, 나머지 안건은 기권표를 던졌습니다. 이후, 2021년 4월 1일 유한회사 그레이스홀딩스, (주)대호개발 및 조현아 전 부사장은 각각 주식등의대량상황보고서를 통하여 공동보유계약 종료를 통한 특별관계 해소를 공시하였으며, 이에 따라, 3자 연합은 실질적으로 해체되었습니다.

한편, (주)한진칼이 2020년 11월 16일 항공산업 구조개편 추진 등을 위해 한국산업은행과 투자합의서를 체결하고, 정관 제8조를 근거로 이사회 결의를 통해 액면가 2,500원의 보통주식 7,062,146주 제3자 배정 증자를 결정한 것과 관련하여, (유)그레이스홀딩스 외 7명은 2020년 11월 18일 서울중앙지방법원에 신주발행금지가처분 신청을 하였습니다.

[(주)한진칼 주요사항보고서(소송 등의 제기) 공시(2020.11.20)]

1. 사건의 명칭
신주발행금지가처분 (서울중앙지법 2020카합 22150)

2. 원고ㆍ신청인
유한회사 그레이스홀딩스 외 7명

3. 청구내용
1. 채무자가 2020년 11월 16일자 이사회 결의에 기하여 발행을 준비 중인 액면금 2,500원의 보통주식 7,062,146주의 신주발행을 금지한다.
2. 소송비용은 채무자가 부담한다.

4. 관할법원
서울중앙지방법원

5. 향후대책
당사는 법적 절차에 따라 대응할 예정임.

6. 제기일자
2020년 11월 18일

7. 확인일자
2020년 11월 20일

8. 기타 투자판단에 참고할 사항

- 상기 3. 청구내용의 채무자는 당사임.
- 상기 7. 확인일자는 당사가 소장을 접수한 일자임.
- 금번 소송 등의 제기에 따라 당사가 2020년 11월 16일 결의한 제3자배정 유상증자의 세부 일정 등은 변경될 수 있음.

출처 : 금융감독원 전자공시시스템

이에 대해 서울중앙지법 민사합의50부는 2020년 12월 1일, (주)한진칼의 신주 발행은 상법과 (주)한진칼 정관에 따라 한진칼의 아시아나항공 인수·통합 항공사 경영이라는 경영상 목적을 달성하기 위해 필요한 범위에서 이뤄졌다며 (유)그레이스홀딩스 등이 제기한 가처분 신청을 기각했습니다. 또한 (주)한진칼 경영진의 경영권이나 지배권 방어라는 목적을 위해 신주를 발행했다고 보긴 어렵다고 설명했습니다.

[(주)한진칼 '소송 등의 판결ㆍ결정' 공시(2020.12.01)]

1. 사건의 명칭
신주발행금지가처분
사건번호
서울중앙지법 2020카합22150

2. 원고ㆍ신청인
유한회사 그레이스홀딩스 외 7명

3. 판결ㆍ결정내용
1. 이 사건 신청을 기각한다.
2. 소송비용은 채권자들이 부담한다.

4. 판결ㆍ결정사유
1. 이 사건 신주발행 당시 채무자는 '사업상 중요한 자본제휴'와 '긴급한 자금조달'의 필요성이 있었다.

2. 이 사건 신주발행이 다른 자금조달 방안에 비해 현저히 부당하거나 불합리한 것으로 보이지도 않는다.

3. 이 사건 신주발행이 진행될 경우 채권자들이 당초 예상했던 채무자에 대한 지배권 구도에 변화가 생길 것으로 보이기는 하나, 그렇다고 하여 이 사건 신주발행이 채무자의 지배권 구도를 결정적으로 바꾼다고 볼 수는 없다.

4. 위와 같은 사정에 비추어 볼 때, 이 사건 신주발행은 상법 제418조 제2항 및 채무자 정관 제8조 제2항 제3호 및 제4호에 따라, 채무자의 아시아나항공 인수 및 통합 항공사 경영이라는 경영상 목적을 달성하기 위해 필요한 범위에서 이루어진 것으로 보이고, 채무자 현 경영진의 경영권이나 지배권 방어라는 목적 달성을 위해 신주를 발행한 것이라 보기 어렵다. 따라서 이 사건 신청은 그 피보전권리에 관한 소명이 부족하다.

5. 관할법원
서울중앙지방법원

6. 판결ㆍ결정일자
2020-12-01

7. 확인일자
2020-12-01

8. 기타 투자판단과 관련한 중요사항
- 상기 공시 내용의 '채무자'는 당사이며, '채권자'는 유한회사 그레이스홀딩스 외 7명 입니다.

- 상기 6. 판결ㆍ결정일자는 서울중앙지방법원의 결정일자 입니다.

- 상기 7. 확인일자는 당사가 해당 사실을 확인한 일자입니다.

※ 관련공시
2020-11-20 소송등의제기

출처 : 금융감독원 전자공시시스템

2022년 3월 개최된 주주총회에서 KCGI는 서윤석 사외이사 선임, 이사의 자격 강화 등 주주제안을 안건으로 상정하였으나, 표결에서 모두 부결되었습니다. 그리고 2022년 3월 (유)그레이스홀딩스는 (주)한진칼 보유 지분 17.43% 대해 (주)호반건설과 주식매매계약을 체결하였음을 공시하였습니다. 증권신고서 제출일 현재 (주)호반건설은 (주)한진칼의 의결권있는 주식 9,400,000주에 대한 매매계약을 완료하였고, 주식 1,614,917주에 대한 매도청구권을 행사하였으며, (주)한진칼 발행 신주인수권 800,00주에 대한 매도청구권을 획득하고 있습니다. (주)호반건설은 이로써 조원태 회장 및 특수관계인 포함 지분율 이외에 단일 주주로서는 최대주주가 되었습니다.

향후 주요 주주들간에 지분 보유 경쟁이 다시 제기될 경우 그룹 전체적인 경영 계획과 지배구조의 변동성이 커질 수 있습니다. 투자자께서는 당사와 한진 그룹의 지배 구조와 관련된 사항에 대해 유의하시기 바랍니다.

[차. 한진그룹 재무구조개선 약정 체결 및 자구 계획 이행 관련 위험]

한진 그룹은 금융감독원이 선정하는 2022년도 주채무계열에 포함된 대기업그룹으로서
재무구조개선을 위해 2009년 5월 주채권은행인 한국산업은행과 재무구조 개선약정을 체결한 바 있습니다. 한진그룹은 재무구조개선약정 연장에 따라 2020년 12월 3일자로 자구계획을 수립하였으며,
이에 따라 지배기업은 유상증자, 노후항공기 및 부동산 매각 등을 통해 2021년 말 기준 계획(3조 7,343억원) 대비 1조 6,655억원을 초과 이행(5조 3,998억원) 하였습니다. 당사를 포함한 한진 그룹은 재무구조개선약정 및 자구계획을 충실하게 이행하기 위한 노력을 향후에도 지속할 예정으로, 투자자께서는 이 점 참고하시기 바랍니다.

금융감독원은 연 1회 신용공여액 기준으로 주채무계열을 선정하고 있으며, 이에 포함되면 주채권은행으로부터 재무구조평가를 받아야 합니다. 또한 재무구조가 취약한계열의 경우 재무구조개선약정 또는 정보제공약정을 체결해야 합니다. 또한 최근 대기업그룹의 해외진출 확대 등으로 해외사업 위험요인이 증가하고 있고, 그룹 전체의 평판 저하가 기업활동 위축 등으로 이어질 수 있어, 해당 내용이 주채무계열 재무구조에 미치는 영향을 반영하여 2018년 재무구조 평가부터 적용하고 있습니다.

한편, 2019년 6월 금융감독원은 자금조달 다변화, 해외진출 확대, IFRS 도입 등 대기업그룹의 경영 환경이 변화한 것을 반영하여 '주채무계열 선정 → 재무구조 평가 → 사후관리'에 걸친 제도 전반을 개선할 것으로 밝혔습니다. 주요 제도개선 내용은 1) 주채무계열 선정기준 변경 2) 재무구조평가 기준 세분화 3) 사후관리 인센티브 부여 등입니다.

[주채무계열 제도 개선 방안]

구분
현행
개선 방안

주채무계열 선정기준
·금융권 신용공여 일정규모 이상
·계열 총차입금이 일정 규모 이상이면서, 은행권 신용공여가 일정 규모 이상

재무구조평가
·별도 재무제표 기준
·연결 재무제표 기준

사후관리
·부채비율 감축 유도
·인센티브 미 부여
·부채비율 감축 및 사업계획과 연계한 체질 개선 유도
·자구계획 이행에 따른 인센티브 부여

출처 : 금융감독원 보도자료 (2019년 6월)

이에 따라, 계열의 총차입금이 명목 GDP의 0.1% 이상이면서, 계열의 은행권 신용공여가 전체 은행 기업신용공여의 0.075% 이상인 계열사가 주채무계열의 선정 기준이 되었습니다. 재무구조 평가의 기준은 별도 재무제표에서 연결재무제표로 변경되었으며, 부채비율 300% 미만 구간의 기준점수가 세분화되었습니다. 또한 채권은행 사후관리 개선으로 채권은행의 선제적·자율적 리스크 관리가 활성화되고, 대기업그룹의 근본적인 체질 개선 및 경쟁력 강화를 유도할 수 있는 사후관리 여건 조성이 제도 개선 효과로 기대되고 있습니다.

2022년 5월, 금융감독원은 2022년도 주채무계열(32개) 선정결과를 발표하였으며, 당사가 속한 한진그룹은 2022년도 주채무계열 11위(2021년 8위)에 해당하고 주채권은행은 산업은행입니다.

[2021년 주채무계열 선정현황]

순위
계열명
주기업체
주채권은행

'21년
'20년

1

1

현대자동차

현대자동차㈜

하나

2

3

SK

에스케이㈜

하나

3

2

삼성

삼성전자㈜

우리

4

4

롯데

롯데지주㈜

신한

5

5

LG

㈜엘지

우리

6

6

GS

㈜지에스

하나

7

7

한화

㈜한화

우리

8

9

현대중공업

현대중공업㈜

하나

9

10

포스코

포스코홀딩스㈜

우리

10

11

신세계

㈜신세계

국민

11

8

한진

㈜대한항공

산업

12

13

CJ

씨제이㈜

우리

13

14

금호아시아나

아시아나항공㈜

산업

14

15

KT

㈜케이티

국민

15

12

두산

㈜두산

우리

16

16

LS

㈜엘에스

신한

17

18

DL

디엘㈜

우리

18

17

S-OIL

에쓰-오일㈜

신한

19

21

하림

㈜하림지주

산업

20

신규*

중흥건설

중흥토건㈜

우리

21

20

HDC

에이치디씨현대산업개발㈜

SC

22

23

SM

대한해운㈜

산업

23

26

코오롱

㈜코오롱

우리

24

24

대우조선해양

대우조선해양㈜

산업

25

25

효성

㈜효성

우리

26

30

한라

㈜한라홀딩스

산업

27

28

KCC

㈜케이씨씨

신한

28

27

OCI

오씨아이㈜

신한

29

신규

넷마블

넷마블㈜

하나

30

31

동원

㈜동원엔터프라이즈

산업

31

신규

세아

㈜세아홀딩스

하나

32

32

동국제강

동국제강㈜

산업

출처 : 금융감독원 보도자료 (2021년 5월)
주) '21년 순위는 국내법인의 총차입금 기준,'20년 순위는 금융권(은행.보험.여전.종금) 신용공여액 기준

주채무계열로 선정된 32개 계열에 대해 담당 주채권은행이 재무구조평가를 실시합니다. 정량평가와 더불어 정성평가 시 재무제표에 반영되지 않은 잠재 리스크까지 반영하여, 재무구조평가 결과 재무구조개선이 필요하다고 판단되는 계열은 주채권은행과 약정을 체결합니다. 주채권은행은 약정 체결 계열의 자구계획 이행상황을 정기적으로 점검하는 등 대기업그룹의 신용위험을 체계적으로 관리하게 됩니다. 금융감독원은 주채권은행에 대해 정기적으로 약정 및 자구계획 이행상황을 점검하고, 약정 미이행시 원칙에 입각하여 처리하도록 지도하고 있습니다. 상기 재무구조개선 약정에 따라 당사 및 당사가 속한 한진그룹의 경영개선계획의 주요내용은 다음과 같습니다. 

당사 차원에서의 경영개선 계획의 주요 내용은 다음과 같습니다. 

[경영개선계획서]

구분
경영개선 계획

기본
방향
재무구조 개선
- 핵심사업 중심 투자관리 및 차입금 증가 억제
- 자산 매각을 통한 유동성 확보 및 부채비율 감축 추진

영업수익성 개선
- 핵심자산(서울복합물류, 대전터미널) 최대 활용 및 주요거점(HJNC, HJIT, PCTC, TCIT) 연계 시너지 창출
- 적자사업 구조조정 실시

재무구조 개선계획
- 부채비율 감축 및 유보율(잉여금/자본금) 지속 확충하여 안정적 경영기반 구축

영업수익성 개선계획
- HUB터미널 가동율 제고 및 원가절감 추진
- 한진해운 사태 이후 대체 화주 적극 개발/유치
- 적자사업 철수 및 관련 자산 매각

유동성 관리방안
- 기말기준 500억원 이상 현금 유지
(수익성 개선, 보유자산 매각, Credit Line 활용)

차입금 상환계획
- 분할상환을 통한 차입금 증가 최소화(`22.1분기말 개별기준 차입금 7,395억원)

계열 구조조정계획
- 해당사항 없음

출처 : 당사 제시

한진그룹의 경영개선계획의 주요내용은 다음과 같습니다. 

[한진그룹 경영개선계획]

구분
경영개선 계획

기본
방향

재무구조 개선

- 비주력 자산 매각과 자본확충을 통한 유동성 확보 및 재무구조 개선
- Cash Flow 중심의 사업 운영

영업수익성 개선

- Post 코로나 시장 대응 및 영업정상화 대비 저원가 체재 구축

재무구조 개선계획

- 자본확충을 통한 부채비율 감축 주력
- 비핵심사업 매각으로 현금재원 확보 및 차입금 관리

영업수익성 개선계획

- POST 코로나 시장 대응, 운송 가동률 탄력적 운영
- 항공운송사업 단위수익력 제고
- 보유 항공기 가동률 제고를 통한 단위당 기재비 절감

유동성 관리방안

- 시나리오별 영업수지 예측을 통한 단기 및 중장기 소요자금 관리
- EBITDA 회복을 통해 안정적인 Cash Flow 및 현금성 자산 보유
- 자산매각 및 유상증자로 유동성 확보

차입금 상환계획

- 자산매각, 자본확충, 차입금 차환/연장, EBITDA 창출을 통해 안정적인 차입금 상환 재원 마련

계열 구조조정계획

- 비핵심사업의 점진적인 구조조정 추진

출처 : 당사 제시

동 약정에 따르면 한진 그룹은 수익성 개선 및 재무건전성 제고, 중요 영업활동(신규사업 진출, 해외투자 등)과 재무상황에 중대한 변화가 예상되는 경우 주채권은행과 사전 협의하여야 하며, 부채비율, 수익성, 재무안정성, 현금흐름 등에 관한 경영개선계획 이행실적을 주기적으로 보고하여야 합니다. 한편 동 약정사항을 이행하지 못하는 경우, 산업은행은 시정요구조치를 취할 수 있으며, 시정요구조치에도 불구하고 약정 사항을 이행하지 못하는 경우에는 자구계획상의 자산처분 촉구, 신규여신 중지, 만기도래여신회수 등의 조치를 취할 수 있으니 투자자께서는 이러한 사항을 고려하여 투자에 임하시기 바랍니다. 

동 약정사항 이행을 위해 한진 그룹은 재무구조개선약정 연장에 따라 2020년 12월 3일자로 자구계획을 수립하였으며, 이에 따라 지배기업은 유상증자, 노후항공기 및 부동산 매각 등을 통해 2021년말 기준 계획(3조 7,343억원) 대비 1조 6,655억원을 초과 이행(5조 3,998억원) 하였습니다. 한진그룹이 약정내용을 이행하지 아니할 경우 채권자는 상당한 기간을 정하여 시정을 요구할 수 있습니다. 지배기업을 포함한 한진그룹은 재무구조개선약정 및 자구계획을 충실하게 이행하기 위한 노력을 향후에도 지속할 예정으로, 투자자께서는 이 점 참고하시기 바랍니다.

[카. 특수관계인의 평판 관련 위험]

당사의 특수관계인인 이명희 전 일우재단 이사장은 특수상해와 업무 방해, 모욕 등의 혐의로 검찰에 불구속 기소되었으며, 2020년 11월 19일 항소심에서 징역 2년 집행유예 3년을 선고받았습니다.

2019년 2월 1일에는 해외 물품 구매 후 관세를 미납한 혐의로 조현아 전 부사장 등과 함께 관세법 위반으로 불구속 기소되어 항소심까
지 진행하였으나, 징역, 집행유예 및 사회봉사를 선고받기도 하였습니다.
당사는 특수관계인의 개인적 평판이 회사에 부정적 영향을 미치는 것을 방지하기 위하여 조현아 전 부사장을 칼호텔네트워크 사장직 등 모든 직책에서 즉시 사퇴하도록 조치하였습니다. 또한 당사의 최대주주인 한진칼은 이사회 중심의 경영을 강화하고, 이사회 내 거버넌스위원회 및 보상위원회를 설치하여 주주권익 보호 체계 강화와 경영진 평가보상의 투명성을 확보하고자 노력하고 있습니다. 당사 또한 ESG위원회 및 보상위원회를 통해 감시, 감독하는 제도적 장치를 강화하는 등 내부통제시스템을 구축하고 있습니다.
이명희 전 이사장과 조현아 전 부사장은 당사의 영업활동과 직접적 연관은 없으나, 당사의 기업 이미지 및 영업활동에 부정적인 영향이 있을 수 있으니 투자자께서는 이 점에 유의하여 주시기 바랍니다.

[이명희 전 일우재단 이사장]

2018년 12월 31일, 검찰은 이명희 전 이사장이 2011년 11월부터 2018년 4월 사이 운전기사 등 9명에게 22차례에 걸쳐 폭언과 폭행한 혐의에 대하여 특정범죄가중처벌법상 운전자 폭행ㆍ상습 특수상해ㆍ업무방해를 적용하여 전 이사장을 불구속 기소하였습니다. 이후 법원은 2020년 7월 14일 열린 1심 공판에서 이명희 전 일우재단 이사장에게 징역 2년에 집행유예 3년, 그리고 사회봉사 80시간을 선고하였습니다. 이후 같은 해 11월 19일 개최된 항소심에서도 징역 2년에 집행유예 3년이 선고되었으나, 사회봉사 80시간은 이미 이행되었다는 이유로 취소되었습니다.

또한 이명희 전 이사장은 외국인 가사도우미를 불법 고용한 혐의와 관련하여 조현아 전 부사장과 함께 2018년 12월 불구속 기소되었으며, 2019년 7월 2일 동 건에 대한 1심 선고에서 징역 1년 6개월에 집행유예 3년을 선고 받았습니다. 이후 2019년 11월 14일 항소심에서 이명희 전 이사장은 1심 선고와 동일한 징역 1년 6개월에 집행유예 3년을 선고 받았으며 상고하지 않아 형이 확정되었습니다.

한편, 검찰은 2019년 2월 1일 해외 명품등 구매시 관세를 미납한 혐의에 대해 이명희 전 이사장과 조현아 전 부사장 등을 관세법 위반으로 인천지방법원에 불구속 기소하였으며, 2019년 6월 13일 1심법원은 이명희 전 이사장에게 징역 6개월에 집행유예 1년과 벌금 700만원 및 추징금 3,700만원을 선고하였습니다. 이후 2019년 12월 20일 항소심 재판에서 이명희 전 이사장은 1심과 같은 징역 6개월에 집행유예 1년, 벌금 700만원을 선고 받았습니다.

이명희 전 일우재단 이사장은 당사와 지분취득 관계가 없어 당사의 재무상황 등에 중대한 영향을 미치지는 않을 것으로 판단되나, 재판 결과에 따라 기업의 이미지 훼손 등의 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점에 유의하여 주시기 바랍니다.

[조원태 회장]

2018년 7월 12일 교육부는 조원태 한진칼 회장의 인하대학교 부정 편입 의혹과 관련하여 편입학 및 졸업 취소를 요청하였으며, 이에 인하대학교는 이미 1998년에 진행된 교육부 감사 결과를 뒤집은 것으로 일사부재리 원칙에 반하는 부당한 처사임을 주장하며 8월 10일 재심의 요구서를 제출하였으나 교육부가 이를 기각하였습니다. 정석인하학원은 교육부의 조사결과 통지처분에 대해 불복하여 2019년 1월 국민권익위원회 중앙행정심판위원회에 통지처분 취소를 구하는 행정심판을 제기하였으나, 2020년 1월 14일 동 심판청구에 대한 기각 결정이 내려졌습니다. 이후 정석인하학원은 2020년 5월 교육부를 상대로 '학사학위 취소 처분'에 대한 확정 통지를 취소하라는 행정소송을 제기하였
습니다.
2021년 11월 법원은 정석인하학원 승소 판결을 내렸습니다. 교육부는 이에 불복하여 항소하였으나 2022년 5월 법원이 교육부의 항소를 기각하고 1심 판결을 유지하면서 본 소송은 정석인하학원의 승소로 마무리 되었습니다
. 
 동 사안이 당사의 영업활동과 직접적인 연관성은 없고, 정석인하학원의 승소로 마무리 되었으나, 당사 등기임원으로 기업 이미지 훼손 및 여론 악화 등 부정적인 영향을 배제할 수 없습니다.

[조현아 전 대한항공 부사장]

조현아 전 부사장은 해외에서 구입한 물품을 반입하면서 세관에 신고를 하지 않거나 개인 용도 물건을 법인용으로 반입하는 등의 혐의로 2019년 6월 13일 1심 법원에서 징역 8개월에 집행유예 2년, 벌금 480만원과 추징금 6,300만원을 선고받았습니다. 이후 2019년 12월 20일 항소심 재판에서 조현아 전 부사장은 1심과 같은 징역 8개월에 집행유예 2년, 사회봉사 80시간을 선고 받았습니다.

또한 외국인 가사도우미를 불법 고용한 혐의와 관련하여 2019년 7월 2일 서울 중앙지방법원은 조현아 전 부사장에게 징역 1년에 집행유예 2년, 벌금 2,000만원을 선고하였습니다. 다만, 조현아 전 부사장은 항소심을 포기함에 따라 집행유예가 확정되었습니다. 조현아 전 부사장은 이미 회사에서 사임하였으나 관련 사건들이 그룹 이미지 등에 부정적 영향을 미칠 수 있으니 투자자들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

이와 같은 일의 재발 방지를 위해 조현아 전 부사장은 칼호텔네트워크 사장직 등 모든 직책에서 즉시 사퇴하도록 조치하였으며, 전문경영인 부회장직을 신설해 석태수 한진칼 대표이사를 보임하였습니다. 또한 당사의 최대주주인 한진칼은 이사회 중심의 경영을 강화하고, 이사회 내 거버넌스위원회 및 보상위원회를 설치하여 주주권익 보호 체계 강화와 경영진 평가보상의 투명성을 확보하고자 노력하고 있습니다. 당사 또한 ESG위원회 및 보상위원회를 통해 감시, 감독하는 제도적 장치를 강화하는 등 내부통제시스템을 구축하고 있습니다.

상기와 같은 이력은 당사와 당사의 주요 종속회사의 영업활동과 직접적 연관은 없으나, 진행 중인 재판 결과에 따라 당사의 기업 이미지 및 영업활동에 부정적인 영향이 있을 수 있으니, 투자자께서는 이 점에 유의하여 주시기 바랍니다.

[타. 소송 및 제재 관련 위험]

증권신고서 작성 전일자(2022.05.25) 기준 당사 및 종속회사가 피고로 계류중인 손해배상청구 등의 소송은 11건으로 소송가액은 약 4,216백만원이며,
현재로서는 동 소송사건의 확정결과를 합리적으로 예측할 수 없으나, 향후 판결 결과에 따
라 당사 손익에 영향을 미칠 수 있습니다.
또
한 당사는 물류사업을 영위하는 과정에서 입찰 참여와 관련한 제재를 받고 있습니다. 이에 따른 과징금 및 입찰 참여 제한은 당사의 향후 영업활동에 제약으로 작용할 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

증권신고서 작성 전일자(2022.05.25) 기준 당사 및 종속회사가 피고로 계류중인 손해배상청구 등의 소송은 11건으로 소송가액은 약 4,216백만원입
니
다.
현재로서는 소송사건의 확정결과를 예측하기 어려우나 당사는 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 않을 것으로 판단하고 있습니다. 그 중요 소송(1억 이상 또는 통상 임금 소송과 같이 파급 효과가 있는 소송) 내용은 다음과 같습니다.

(1) 임금 청구 소송

구분

내용

소제기일

2021. 11. 26.

소송당사자

원고: 정정수 외 17명

피고: 주식회사 한진

소송의 내용

임금 청구 소송

소송가액

2억 원

진행상황

2021. 11. 26. 소 제기됨.

향후 소송일정 및 대응방안

기일 미지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

구분

내용

소제기일

2021. 12. 15.

소송당사자

원고: 박춘성 외 3명

피고: 주식회사 한진

소송의 내용

임금 청구 소송

소송가액

3천만 원

진행상황

2021.12. 15. 소 제기됨.

향후 소송일정 및 대응방안

기일 미지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

(2) 기타 소송

1) 용역비 청구 소송

구분

내용

소제기일

2019. 6. 28.

소송당사자

원고: ㈜대신로지스틱스

피고: 주식회사 한진

소송의 내용

추가 비용 지급 청구

소송가액

6억 8천 8백만 원

진행상황

2021. 5. 14. 1심 당사 승소, 항소심 당사 승소하였으나, 상대방 상고하여 상고심 진행중

향후 소송일정 및 대응방안

기일 미지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

2) 시정명령등 및 감면신청기각처분 취소

구분

내용

소제기일

2019. 12. 12.

소송당사자

원고: 주식회사 한진

피고: 공정거래위원회

소송의 내용

시정명령 및 과징금 처분에 대해 취소 청구

소송가액

9억 5천 6백만 원

진행상황

2019. 12. 12. 소 제기하여 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

기일 추후 지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

3) 입찰참가자격제한처분 취소/집행정지

구분

내용

소제기일

2020. 3. 5.

소송당사자

원고: 주식회사 한진

피고: 한국중부발전

소송의 내용

입찰참가자격 제한 처분에 대해 취소/감면을 구하는 소 청구

소송가액

5천만 원

진행상황

2020. 3. 5. 소 제기하여 1심 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

집행정지신청 인용됨

기일 추후 지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

4) 손해배상 청구 소송

구분

내용

소제기일

2020. 3. 23.

소송당사자

원고: 한국남동발전 주식회사 외 2명

피고: 주식회사 한진 외 7명

소송의 내용

운송료 단가를 올려 얻은 차액을 손해로 청구하는 소송

소송가액

2억 원

진행상황

2020. 3. 23. 소장 접수되어 1심 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

기일 추후 지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

5) 손해배상 청구 소송

구분

내용

소제기일

2019. 11. 4.

소송당사자

원고: 장명원

피고: 주식회사 한진

소송의 내용

협력업체 직원 귀책으로 산재가 발생함에 따라 손해배상 청구를 하는 소송

소송가액

4억 7천 2백만 원

진행상황

2019. 11. 4. 소장 접수되어 1심 진행 중

2020. 8. 25. 원고 청구취지 및 청구원인 변경신청서 제출

향후 소송일정 및 대응방안

22. 3. 30. 화해권고결정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

6) 시정명령등 및 감면신청기각처분 취소

구분

내용

소제기일

2021. 1. 20.

소송당사자

원고: 주식회사 한진

피고: 공정거래위원회

소송의 내용

시정명령 및 과징금 처분에 대해 취소를 청구

소송가액

11억 원

진행상황

2021. 1. 20. 소 제기하여 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

2022. 6. 9. 변론기일 예정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

7) 손해배상 청구 소송

구분

내용

소제기일

2021. 2. 26.

소송당사자

원고: 주식회사 포스코

피고: 주식회사 한진 외 6명

소송의 내용

운송료 단가를 올려 얻은 차액을 손해로 청구하는 소송

소송가액

2억 1백 원

진행상황

2021. 2. 26. 소장 접수되어 1심 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

기일 추후 지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

8) 입찰참가자격제한처분 취소/집행정지

구분

내용

소제기일

2021. 6. 3.

소송당사자

원고: 주식회사 한진

피고: 한국농수산식품유통공사

소송의 내용

입찰참가자격 제한 처분에 대해 취소/감면을 구하는 소 청구

소송가액

5천만 원

진행상황

2021. 6. 3. 소 제기하여 1심 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

집행정지신청 인용됨
2022. 5. 27. 변론기일 예정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

9) 부당이득금 청구 소송

구분

내용

소제기일

2021. 4. 19.

소송당사자

원고: 주식회사 유창석건설 외 1명

피고: 주식회사 한진

소송의 내용

임대차 계약에 대한 분쟁

소송가액

2억 6천만 원

진행상황

2021. 4. 19. 소 제기하여 1심 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

2022. 5. 18. 변론기일 예정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

이외에도 다수의 회사와 정상적인 영업과정에서 발생한 소송, 분쟁 및 규제기관의 조사 등이 진행 중에 있으며 상기 기재된 현재 진행 중이거나 계류 중인 소송사건에 대한 확정소송가액은 소송진행결과에 따라 변동이 생길 수 있으며, 소송결과를 예측하기 어렵습니다. 하지만 향후 판결 결과에 따라 당사 손익에 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 고려하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

또한 당사는 물류사업을 영위하는 과정에서 입찰 참여와 관련한 제재를 받고 있습니다. 이에 따른 과징금 및 입찰 참여 제한은 당사의 향후 영업활동에 제약으로 작용할 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다. 다음은 2022년 1분기말 기준 당사의 제재 현황입니다.

[제재현황]

제재기관

일자

대상자

처벌 또는 조치내용

금전적 제재금액

사유

근거법령

조치에 대한 회사의이행현황

재발방지를 위한 회사의 대책

수사·

사법기관

검찰청

2020.6.29.

㈜한진

벌금 부과

총 100백만원

수입현미 운송 용역 입찰 담합 약식명령

독점규제 및 공정거래법 제70조

정식재판 진행중

공정거래 관련 법률 준수 및
임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

행정기관

공정거래위원회

2019.11.7.

㈜한진

시정명령 및 과징금 부과

총 2,420백만원

수입현미 운송 용역 입찰 담합 제재

독점규제 및 공정거래법 제19조 제1항 제4호 및 제8호

시정명령 이행 및 과징금 납부 완료

공정거래 관련 법률 준수 및
임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

2020.5.11.

㈜한진

시정명령 및 과징금 부과

총 12백만원

두산중공업 운송 용역 입찰 담합 제재

독점규제 및 공정거래법 제19조 제1항 제8호

시정명령 이행 및 과징금 납부 완료

공정거래 관련 법률 준수 및
임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

2020.12.21

㈜한진

시정명령 및 과징금 부과

총 8,637백만원

포스코 발주 포항제철소
생산 철강제품 운송 용역
입찰 담합 제재

독점규제 및 공정거래법 제19조 제1항 제3호 및 제8호

시정명령 이행 및 과징금 납부 완료

공정거래 관련 법률 준수 및
임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

2021.1.12.

㈜한진

시정명령 및 과징금 부과

총 30백만원

삼성중공업 수입강재하역 운송 용역 입찰 담합 제재

독점규제 및 공정거래법 제19조 제1항 제8호

시정명령 이행 및 과징금 납부 완료

공정거래 관련 법률 준수 및
임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

2021.7.20

㈜한진

시정명령 및 과징금 부과

총 50백만원

포스코 후판 운송 용역
입찰 담합 제재

독점규제 및 공정거래법 제19조 제1항 제3호 및 제8호

시정명령 이행 완료 및 과징금 납부 준비

공정거래 관련 법률 준수 및
임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

기타 행정·공공기관

한국전력공사

2020.1.16.

㈜한진

부정당업자 제재 통보에 따라 공공입찰에 6개월간(2020.1.16. ~ 2020.7.15.) 참여 금지

-

부정당업자 제재처분

공공기관 운영에 관한 법률제39조 제2항

- 효력 집행정지 신청(인용)
- 입찰참가자격제한처분 취소소송 제기, 당사 승소에 따라 해당 처분 취소

공정거래 관련 법률 준수 및
임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

한국중부발전

2020.3.4.

㈜한진

부정당업자 제재 통보에 따라 공공입찰에 2년간(2020.3.14. ~ 2022.3.13.) 참여 금지

-

부정당업자 제재처분

공공기관 운영에 관한 법률 제39조 제2항

- 효력 집행정지 신청(인용)
- 입찰참가자격제한처분 취소소송
 (1심 진행중)

공정거래 관련 법률 준수 및
임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

한국농수산식품유통공사

2021.6.2.

㈜한진

부정당업자 제재 통보에 따라 공공입찰에 6개월간(2021.6.8. ~ 2021.12.7.) 참여 금지

-

부정당업자 제재처분

공공기관 운영에 관한 법률 제39조 제2항

- 효력 집행정지 신청(인용)
- 입찰참가자격제한처분 취소소송
 (1심 진행중)

공정거래 관련 법률 준수 및
임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

과세당국
국세청
2020.12.11
㈜한진
가산세 추징
총 2,360백만 원

세무조사

부가가치세법 제60조

조세심판원 불복 신청

세법 관련 법률 준수 및 임직원 교육

[파. 신용등급 하향 및 자금조달 여건 악화 관련 위험]

2016년 3월 한국기업평가는 당사의 신용등급을 BBB+(부정적)으로 하향했고,
나이스신용평가와 한국신용평가 역시 2016년 10월 24일과 2016년 10월 25일 당사의 신용등급을 각각 A-(Negative), A-(부정적)에서 BBB+(stable)과 BBB+(부정적)으로 하향조정 하였으며 나이스신용평가는 2017년 3월 3일 당사의 신용등급 전망을 BBB+(Stable)에서 BBB+(Negative)로 하향 조정하였습니다. 그러나, 한국신용평가와 한국기업평가는 각각
2017년 12월 18일 및 2018년 01월 25일 계열사간 위험 축소, 개선된 수익창출력 및 재무안정성을 감안하여 당사의 신용등급 전망을 BBB+(부정적)에서 BBB+(안정적)으로 상향조정하였습니다. 2018년 6월 29일에는 나이스신용평가는 당사의 영업수익성이 회복 추세에 있다는점, 단기적으로 자금부담이 완화된 점을 들어 당사의 신용등급 전망을 BBB+(Negative)에서 BBB+(Stable)로 상향조정 하였습니다. 해당 등급은 2020년 6월 22일 한국신용평가, 2020년 6월 23일 나이스신용평가 및 한국기업평가가 당사의 신용등급을 전 평가와 동일하게 유지하기로 결정하며 변동없이 유지되었습니다.
한편, 2020년 초에 글로벌 확산세를 보인 코로나19 사태이후 A+ 신용등급 이하의 비우량 회사채에 대한 투자심리 위축으로 제92회 무보증사채의 수요예측 결과 발행예정금액 전액 미달
하는 결과가 발생하였습니다. 이러한 수요예측 미매각 사태를 겪을 것을 대비하여 당사는 코로나19 관련 '금융시장 안정화 방안' 정책 중 하나인 KDB산업은행의 회사채 지원 프로그램을 통해 KDB산업은행의 지원을 받아 당사 제92회 무보증사채 발행에 KDB산업은행이 공동대표주관회사로 참여한 바 있습니다.

금번 발행되는 당사의 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채와 관련하여 한국기업평가(주) 및 나이스신용평가(주)에서 평정한 회사채 신용등급은 각각 BBB+(안정적), BBB+(안정적)입니다.
향후, 신용등급의 하락은 자금조달비용 증가 및 자금조달 여건악화에 따른 유동성위험과 밀접한 연관을 가지므로,
투자자들께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

2016년 3월 한국기업평가는 당사의 신용등급을 BBB+(부정적)으로 하향했고, 나이스신용평가와 한국신용평가 역시 2016년 10월 24일과 2016년 10월 25일 당사의 신용등급을 각각 A-(Negative), A-(부정적)에서 BBB+(stable)과 BBB+(부정적)으로 하향조정 하였으며 나이스신용평가는 2017년 3월 3일 당사의 신용등급 전망을 BBB+(Stable)에서 BBB+(Negative)로 하향 조정하였습니다. 한편, 한국신용평가와 한국기업평가는 각각 2017년 12월 18일 및 2018년 01월 25일 1. 대한항공의 신용위협 완화로 계열위험이 축소된 점, 2. 한진부산컨테이너터미널의 수익창출력이 회복 되고 있는 점, 3. 신규 FI 유치에 따른 개선된 재무안정성 등을 고려하여 당사의 신용등급 전망을 BBB+(부정적)에서 BBB+(안정적)으로 상향 조정하였습니다.

이후 2018년 6월 29일 NICE신용평가 또한 1. 항만하역부문의 실적 개선 등에 힘입은 영업수익성 회복 추세, 2. 한진부산컨테이너터미널의 신규 FI유치 및 부산신항국제컨테이너터미널 매각을 통한 자금소요 부담 완화, 3. 투자부담 지속으로 추가적인 재무안정성의 개선은 제한적이나, 사업실적 개선 및 자산매각을 통해 과거 대비 개선된 수준의 재무안정성이 유지될 것으로 전망되는 점 등을 고려하여 당사의 신용평가등급 전망을 BBB+(Negative)에서 BBB+(Stable)로 상향조정 하였습니다.

[신용평가회사별 평가 근거 및 요소]

신용평가회사
평가 근거 및 요소

한국기업평가
- 다각화된 사업포트폴리오와 전국 범위의 물류네트워크 보유
- 영업현금흐름 개선 불구 손익구주 미흡하고 차입부담 과중
- 투자부담 내재하지만 현 수준의 재무안정성 유지 전망

NICE신용평가
- 다각화된 사업포트폴리오 및 우수한 물류 인프라 보유
- 항만하역 및 택배부문을 중심으로 전반적인 영업실적 회복추세
- 대규모 투자 계획에 따른 차입부담 확대 가능성
- 보유자산 매각으로 인한 양호한 재무안정성 유지 전망

한국신용평가
- 우수한 물류네트워크와 다각화된 사업포트폴리오에 기반한 사업안정성
- 물동량 증가와 고정비 부담 완화에 따른 수익성 개선
- 물류인프라 투자에 따른 재무부담 증가 전망

출처 : 각 신용평가회사 평가 보고서

[당사 신용등급 변동 추이]

평가기관
변동 내역

한국신용평가

A-(부정적)
BBB+(부정적)
BBB+(안정적)
BBB+(안정적)
BBB+(안정적)
BBB+(안정적)
-
-

2016.03.31
2016.10.25
2017.12.14
2020.06.22
2021.06.17
2022-01-10
-
-

나이스신용평가

BBB+(Stable)
BBB+(Negative)
BBB+(Stable)
BBB+(Stable)
BBB+(Stable)
BBB+(Stable)

BBB+(Stable)

-

2016.10.24
2017.03.03
2018.06.29
2020.06.23
2021.06.30
2021-10-20
2022-05-25
-

한국기업평가

A-(부정적)
BBB+(부정적)
BBB+(안정적)
BBB+(안정적)
BBB+(안정적)
BBB+(안정적)
BBB+(안정적)

BBB+(안정적)

2014.05.02
2016.03.31
2018.01.25
2020.06.23
2021.06.16
2021-10-25
2022-01-10

2022-05-25

출처 : 한국기업평가, 한국신용평가, NICE신용평가

[신용평가등급체계 및 의미(회사채)]

등급
등급 정의

AAA
원리금 지급능력이 최상급임

AA
원리금 지급능력이 매우 우수하지만 AAA의 채권보다는 다소 열위임

A
원리금 지급능력은 우수하지만 상위등급보다 경제여건 및 환경악화에 따른
영향을 받기 쉬운 면이 있음

BBB
원리금 지급능력은 양호하지만 상위등급보다 경제여건 및 환경악화에 따라
장래 원리금의 지급능력이 저하될 가능성을 내포하고 있음

BB
원리금 지급능력이 당장은 문제되지 않으나 장래 안전에 대해서는 단언할수
없는 투기적인 요소를 내포하고 있음

B
원리금 지급능력이 결핍되어 투기적이며 불황시에 이자지급이 확실하지 않음

CCC
원리금 지급에 관하여 현재에도 불안요소가 있으며 채무불이행의 위험이 커
매우 투기적임

CC
상위등급에 비하여 불안요소가 더욱 큼

C
채무불이행의 위험성이 높고 원리금 상환능력이 없음

D
상환 불능상태임

주) 상기 등급 중 AA부터 B 등급까지는 +, - 부호를 부가하여 동일 등급 내에서의 우열을 나타냄

2021년 6월 16일 한국기업평가, 2021년 6월 17일 한국신용평가 및 2021년 6월 30일 나이스신용평가는 우수한 물류네트워크와 다각화된 사업포트폴리오에 기반한 사업안정성, 고정비 부담 완화에 따른 전반적인 수익성 개선, 재무부담 높은 편이지만 자산매각 등으로 일부 완화 전망 등에 따라 전과 동일하게 BBB+ 안정적(Stable)인 신용등급 평가를 부여하였
습니다.
이후 이는 변동없이 유지되어, 금번 발행되는 당사의 제99회 무보증사채와 관련하여 한국기업평가(주) 및 나이스신용평가(주)에서 평정한 회사채 신용등급 역시 각각 BBB+(안정적), BBB+(안정적)입니다.

한편, 코로나19 사태이후 A+ 신용등급 이하의 비우량 회사채에 대한 투자심리 위축으로 2020년 발행하였던 제92회 무보증사채의 수요예측 결과 발행예정금액 전액 미달하는 결과가 발생하였습니다. 이러한 수요예측 미매각 사태를 겪을 것을 대비하여 당사는 코로나19 관련 '금융시장 안정화 방안' 정책 중 하나인 KDB산업은행의 회사채 지원 프로그램을 통해 KDB산업은행의 지원을 받아 당사 제92회 무보증사채 발행에 KDB산업은행이 공동대표주관회사로 참여한 바 있습니다. 따라서 수요예측 미매각물량은 잔액인수계약에 따라 총 발행금액(300억원) 중 KDB산업은행이 200억원, 공동대표주관사(미래에셋대우/KB증권)가 각각 50억원을 총액인수한 바 있습니다.

한편, 당사의 최대주주인 (주)한진칼은 코로나 19의 급격한 확산 이후 2020년 3월 한국기업평가(주), 한국신용평가(주)로 부터 신용등급 하향 검토 대상으로 등록된 바 있습니다. 최대주주인 (주)한진칼의 신용등급은 BBB에 해당하며, 이에 따라 추가적인 신용등급 하락 우려가 남아있습니다. 최대주주의 신용등급 하락은 당사에 직접적인 영향은 없으나, 추후 당사가 자금 조달이 필요할 경우, 최대주주의 자금 지원을 받는 것이 어려워질 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

향후 계열사 지원부담 확대, 운송사업 경쟁심화에 따른 시장지배력 약화, 유가 및 금리 등의 대외변수 변동에 따른 재무부담 확대 시 신용등급이 강등되거나 신용등급 전망이 하향될 수 있습니다. 신용등급의 하락은 자금조달비용 증가 및 자금조달 여건 악화에 따른 유동성위험과 밀접한 연관을 가지므로, 투자자들께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

3. 기타위험

[가. 환금성 위험]

본 사채의 상장예정일은 2022년 06월 09일입니다. 본 사채는 한국거래소의 채무증권의 신규상장심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단하고 있으며, 환금성 위험은 미약한 것으로 판단하고 있습니다.
하지만 급격한 채권시장의 변동에 의해 영향을 받을 가능성이 있으며, 상장 이후 채권에 대한 매도량과 매수량 사이에 불균형이 발생할 경우 환금성에 제약이 있을 수 있으므로 투자자들께서는 이 점을 유의하시기 바랍니다.

본 사채의 상장예정일은 2022년 06월 09일이며, 본 사채는 한국거래소의 채무증권 신규상장심사요건을 충족하고 있습니다. 상세한 심사요건 내역은 다음과 같습니다.

구 분
요 건
요건충족내역

발행회사
자본금이 5억원 이상일 것
(보증사채권 및 담보부사채권, 자산유동화채권 제외)
충족

모집 또는 매출
모집 또는 매출에 의하여 발행되었을 것
충족

발행총액
발행액면총액이 3억원 이상일 것
(보증사채권 및 담보부사채권은 5천만원 이상)
충족

미상환액면총액
당해 채무증권의 미상환액면총액이 3억원 이상일 것
(보증사채권 및 담보부사채권은 5천만원 이상)
충족

통일규격채권
당해 채무증권이 통일규격채권일 것
충족

상기 도표에서 보는 바와 같이, 본 사채는 한국거래소의 채무증권의 신규상장심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단하고있으며, 환금성 위험은 미약한 것으로 판단하고 있습니다. 하지만 급격한 채권시장의 변동에 의해 영향을 받을 가능성이 있으며, 상장 이후 채권에 대한 매도량과 매수량 사이에 불균형이 발생할 경우 환금성에 제약이 있을 수 있으므로 투자자들께서는 이점을 유의하시기 바랍니다.

[나. 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험]

본 사채는 예금자보호법의 적용대상이 아니며, 금융기관 등이 보증한 것이 아니므로 원리금 상환 책임은 당사에게 있습니다. 따라서, 투자자들께서는 이러한 점을 고려하시어 투자에 유의하시기 바랍니다.

본 사채는 금융기관이 보증하거나 예금자보호법의 적용대상이 아니므로 원리금 상환책임은 전적으로 당사에 있습니다. 당사가 본 사채의 발행과 관련하여
(주)BNK투자증권
과 맺은

사채관리계약과 관련하여 담보권설정 등의 제한, 자산의 처분
제한 등의 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 주관회사는
사
채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다.
기타 자세한 사항은 사채관리계약서를 참고하시기 바랍니다.

[다. 신용등급과 관련된 사항]

금번 발행되는 당사의 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채와 관련하여 한국기업평가(주) 및 나이스신용평가(주)에서 평정한 회사채 신용등급은 각각 BBB+(안정적), BBB+(안정적)입니다
. 이 신용등급이 원리금 상환을 보장하는 것은 아니며, 투자자께서는 상기 검토결과는 물론, 동 증권신고서 및 투자설명서에 기재된 당사의 회사전반에 걸친 현황 및 재무상의 위험과 산업 및 영업상의 위험요소를 참고하여 투자의사 결정을 하시기 바랍니다.

당사는 "증권 인수업무등에 관한 규정"에 의거, 당사가 발행할 제99-1회 및 제99-2회 무보증 사채에 대하여 2개의 신용평가회사에서 평가받은 신용등급을 사용하였습니다. 금번 발행되는 당사의 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채와 관련하여 한국기업평가(주) 및 한국신용평가(주)에서 평정한 회사채 신용등급은 각각 BBB+(안정적), BBB+(안정적) 이며, 신용평가 등급의 정의 및 전망은 아래와 같습니다.

회사명
평정등급
등급의 정의
전망(Outlook)

한국기업평가(주)
BBB+
원리금 지급확실성은 있으나, 장래의 환경변화에 따라 지급확실성이 저하될 가능성이 내포되어 있다.
안정적

나이스신용평가(주)
BBB+
원리금 지급 확실성은 인정되지만 장래 환경변화로 전반적인 채무상환능력이 저하될 가능성이 있음.
안정적

동 신용등급이 원리금 상환을 보장하는 것은 아니며, 투자자께서는 상기 검토결과는 물론, 동 증권신고서 및 투자설명서에 기재된 당사의 회사전반에 걸친 현황 및 재무상의 위험과 산업 및 영업상의 위험요소를 참고하여 투자의사 결정을 하시기 바랍니다.

[라. 사채권의 전자등록에 관한 사항]

본 사채는 『주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률』에 따라 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로 실물 채권을 발행 또는 등록필증을 교부하지 아니합니다.

[마. 발행일정 변동 관련 위험]

본 증권신고서상의
공모일정은 확정된 것이 아니며 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생시 변경될 수 있습니다. 또한 본 신고서 제출 이후 관계기관과 협의하여 신고서의 내용이 수정될 수 있습니다.

본 신고서는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제120조 제1항 규정에 의해 효력이 발생하며, 제120조 제3항에 규정된 바와 같이 이 신고서의 효력 발생은 신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.

금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 사업보고서 및 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자자께서는 투자의사를 결정하는데 참조하시기 바랍니다.

[바. 효력발생의 의미]

증권신고서는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제120조 제1항 규정에 의해 효력이 발생하며, 제120조 제3항에 규정된 바와 같이 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.

[사. 기타 참고사항]

당사는 상기에
기술된 투자위험요소 외에도 전반적으로 불안정한 경제 상황 등에 의하여 직접적 또는 간접적으로 영향을 받을 수 있습니다.
당사의 재무제표는 당사의 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 경제상황에 대한 경영자의 현재까지의 평가를 반영하고 있으나 그 실제 결과는 현재 시점에서의 평가와는 상당히 다를 수 있는 만큼, 투자자께서는 이 점 유의하여 투자에 임하시기 바랍니다.

IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

금번 (주)한진 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채 인수인이자 공동대표주관회사인 NH투자증권(주), 유진투자증권(주), 키움증권(주), 한국투자증권(주), 케이비증권(주),
신한금융투자(주), 미래에셋증권(주)는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제119조 제1항 및 제125조에 따라 본 공모에 따른 평가의견을 기재합니다.

본 장에 기재된 분석의견은 공동대표주관회사가 기업실사과정을 통해 발행회사인 (주)한진으로부터 제공받은 정보 및 자료에 기초한 합리적, 주관적 판단일 뿐이므로, 이로 인해 공동대표주관회사가 투자자에게 본 건 공모에의 투자 여부에 관한 경영 또는 재무상의 조언 또는 자문을 제공하는 것은 아니며, 공동대표주관회사는 이러한 분석의견 제시로 인하여 예비투자설명서, 투자설명서 또는 증권신고서 기재 내용의 진실성, 정확성에 관하여 원칙적으로 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률'상의 책임을 부담하는 것은 아니라는 점에 유의하시기 바랍니다.

다만, 공동대표주관회사가 상당한 주의 의무를 하지 아니하여 증권신고서 및 투자설명서(예비투자설명서 및 간이투자설명서 포함)의 분석의견의 기재사항 중 중요사항에 관하여 거짓의 기재 또는 표시가 있거나 중요사항이 기재 또는 표시되지 아니함으로써 증권의 취득자가 손해를 입은 것으로 인정되는 경우에는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제125조에 따라 손해배상책임을 부담할 가능성도 있음을 참고하시기 바랍니다. 

기업실사 참여기관, 기타 전문가 등이 상당한 주의 의무를 하지 아니하여 본인의 평가의견 기재 등과 관련하여 증권신고서 및 투자설명서(예비투자설명서 및 간이투자설명서 포함)의 기재사항(일정한 경우 첨부서류 포함)의 중요사항에 관하여 거짓의 기재 또는 표시가 있거나 중요사항이 기재 또는 표시되지 아니함으로써 증권의 취득자가 손해를 입은 것으로 인정되는 경우에는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제125조에 따라 손해배상책임을 부담할 가능성이 있음을 참고하시기 바랍니다.

또한 본 평가의견에 기재된 공동대표주관회사의 분석의견 중에는 예측정보가 포함되어 있습니다. 그러나 예측정보에 대한 실제 결과는 여러가지 요소들의 영향에 따라 최초에 예측했던 것과 다를 수 있다는 점에 유의하시기 바랍니다.

1. 분석기관

구 분
증 권 회 사 (분 석 기 관)

회 사 명
고 유 번 호

공동대표주관
NH투자증권(주)
00120182

공동대표주관
유진투자증권(주)
00131054

공동대표주관
한국투자증권(주)
00160144

공동대표주관
키움증권(주)
00296290

공동대표주관
KB증권(주)
00164876

공동대표주관
신한금융투자(주)
00138321

공동대표주관
미래에셋증권(주)
00111722

2. 분석의 개요
공동대표주관회사인 NH투자증권(주), 유진투자증권(주), 키움증권(주), 한국투자증권(주), 케이비증권(주),
신한금융투자(주), 미래에셋증권(주)는 『자본시장과 금융투자업에관한법률』제71조 및 동법시행령 제68조에 의거 공정한 거래질서 확립과 투자자 보호를 위해 다수인을 상대로 한 모집ㆍ매출 등에 관여하는 인수회사로서, 발행인이 제출하는 증권신고서 등에 허위의 기재나 중요한 사항의 누락을 방지하는데 필요한 적절한 주의를 기울였습니다. 

공동대표주관회사인 NH투자증권(주), 유진투자증권(주), 키움증권(주), 한국투자증권(주), 케이비증권(주),
신한금융투자(주), 미래에셋증권(주)는 인수 또는 모집ㆍ매출의 주선업무를 수행함에 있어 적절한 주의 의무를 다하기 위해 금융감독원이 제정한 『금융투자회사의 기업실사(Due Diligence) 모범규준』(이하 '모범규준'이라 한다)의 내용을 회사 내부 규정에 반영하여 2012년 2월 1일부터제출되는 지분증권, 채무증권 증권신고서를 대상(자산유동화증권 등 제외)으로 기업실사를 의무적으로 수행하도록 규정하고 있습니다.

가. 평가일정

구분
일시

주관계약 체결
2022.05.12

기업실사 기간
2022.05.13 ~ 2022.05.25

컨퍼런스콜
2022.05.23

실사보고서 작성 완료
2022.05.25

증권신고서 제출
2022.05.26

나. 기업실사 참여자

[발행회사 실사참여자]

소속기관
부서
성명
직책
담당업무

(주)한진
재무팀
김민수
팀장
실사총괄(자금팀장)

(주)한진
재무팀
박근우
차장
실사자료 작성 및 제공

(주)한진
재무팀
조국
과장
실사자료 작성 및 제공

[주관회사 실사참여자]

소속기관
부서
성명
직책
실사업무분장
주요경력

NH투자증권
Heavy Industry부
손용준
차장
기업실사 총괄
회계감사업무 5년
기업금융업무 6년

NH투자증권
Heavy Industry부
신홍규
과장
기업실사 책임
재무자문업무 3년
기업금융업무 3년

NH투자증권
Heavy Industry부
박민상
과장
기업실사 및 서류작성
회계감사업무 4년
기업금융업무 1년

유진투자증권(주)
Coverage팀
강명진
팀장
기업실사 총괄
기업금융업무 25년

유진투자증권(주)
Coverage팀
이장현
부장
기업실사 책임
기업금융업무 12년

유진투자증권(주)
Coverage팀
이한성
주임
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 1년

한국투자증권(주)
인수영업3부
심동헌
이사
기업실사 총괄
기업금융업무 등 17년

한국투자증권(주)
인수영업3부
연지훈
팀장
기업실사 책임
기업금융업무 등 12년

한국투자증권(주)
인수영업3부
권혁상
주임
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 2년

키움증권(주)
인수금융2팀
김상기
이사
기업실사 총괄
자금관리업무 11년
기업금융업무 8년

키움증권(주)
인수금융2팀
원민구
팀장
기업실사 책임
기업금융업무 11년

키움증권(주)
인수금융2팀
심은지
과장
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 11년

키움증권(주)
인수금융2팀
정문길
대리
기업실사 및 서류작성
자산운용업무 4년
기업금융업무 1년

KB증권(주)
기업금융3부
박정호
이사
기업실사 총괄
기업금융업무 등 19년

KB증권(주)
기업금융3부
양현준
과장
기업실사 책임
기업금융업무 등 7년

KB증권(주)
기업금융3부
한정수
주임
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 2년

KB증권(주)
기업금융3부
이재원
주임
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 1년

신한금융투자(주)
커버리지2부
방종호
이사
기업실사 총괄
기업금융업무 등 21년

신한금융투자(주)
커버리지2부
장유수
팀장
기업실사 책임
기업금융업무 등 10년

신한금융투자(주)
커버리지2부
류대훈
선임
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 등 3년

미래에셋증권(주)
기업금융2본부 
IB2팀
곽태환
이사
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 등 23년

미래에셋증권(주)
기업금융2본부 
IB2팀
김준수
부장
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 등 23년

미래에셋증권(주)
기업금융2본부 
IB2팀
손제호
대리
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 등 7년

3. 기업실사 이행사항

공동대표주관회사인 NH투자증권(주), 유진투자증권(주), 키움증권(주), 한국투자증권(주), 케이비증권(주),
신한금융투자(주), 미래에셋증권(주)는 (주)한진 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채 발행을 위한 기업실사를 실시하였으며 동 실사 결과는 아래와 같습니다.

가. 기업 실사 항목 및 점검결과

항 목
세부 확인사항

1. 모집 또는 매출증권에 관한 사항
기업실사 보고서 (주1)

2. 증권의 주요 권리 내용
기업실사 보고서 (주2)

3. 투자위험요소
기업실사 보고서 (주3)

4. 자금의 사용목적
기업실사 보고서 (주4)

5. 경영능력 및 투명성
기업실사 보고서 (주5)

6. 회사의 개요
기업실사 보고서 (주6)

7. 사업의 내용
기업실사 보고서 (주7)

8. 재무에 관한 사항
기업실사 보고서 (주8)

9. 감사인의 감사의견 등
기업실사 보고서 (주9)

10. 회사의 기관 및 계열회사에 관한 사항
기업실사 보고서 (주10)

11. 주주에 관한 사항
기업실사 보고서 (주11)

12. 임원 및 직원 등에 관한 사항
기업실사 보고서 (주12)

13. 이해관계자와의 거래내용 등
기업실사 보고서 (주13)

14. 기타 투자자보호를 위해 필요한 사항
기업실사 보고서 (주14)

상기 기업실사항목의 상세내역은 증권신고서에 첨부된 [기업실사] 첨부 문서를 참고하시기 바랍니다.

나. 기업실사 이행내역

일자
기업 실사 내용

2022. 05. 13 ~2022. 05. 18
가) 발행회사 초도 방문
- 실사 실무자 소개 및 실사 일정 논의
- 기업실사 체크리스트 송부 및 자료 요청

나) 진행사항 확인
- 즉시 받을 수 있는 자료와 준비가 필요한 자료 분류
- 회사의 전반적 상황에 대한 재무팀 인터뷰
- 향후 인터뷰 일정 협의
- 공시 및 뉴스 내용 등을 통한 발행회사 및 소속산업 사전 조사
- 기업실사 체크리스트 확인

다) 회사 일반, 조직, 인사, 지배구조 실사 시작 
- 회사일반 자료 검토 
- 조직 자료 검토 - 주주현황 및 지배구조 자료 검토
- 사업부문별 현황 자료 검토

라) 관계회사, 회계원칙 사업부문별 현황 및 목표시장 실사 시작 
- 관계회사 자료 검토 
- 회계원칙 자료 검토 
- 사업부문별 현황 자료 검토 
- 목표시장 자료 검토

마) 재무제표, 매출원가, 판매비와 관리비 내용 실사 시작 
- 재무제표 자료 검토 
- 매출원가 자료 검토 
- 판관비 자료 검토

바) 인터뷰 및 Q&A 
- 회사일반 질문지 Q&A 
- 조직 분야 질문지 Q&A 
- 주주 현황 및 지배구조 질문지 Q&A 
- 사업부문별 현황 Q&A 
- 기타 내용 Q&A 시간
- 관계회사 질문지 Q&A 
- 회계원칙 질문지 Q&A 
- 사업부문별 현황 질문지 Q&A 
- 목표시장 질문지 Q&A 
- 재무제표, 매출원가, 판관비 Q&A 
- 기타사항Q&A 시간

2022. 05. 19 ~2022. 05. 24
가) 실사 정리 및 브리핑

나) 미수령 및 추가 요청자료 점검 및 요청

다) 소송사건, 보증, 담보, 주식희석화, 관리종목 내용 실사 시작 
- 소송사건 자료 검토 
- 보증 자료 검토 
- 주식 희석화 자료 검토
- 관리 종목 자료 검토

라) 운전자본, 차입금, 유형자산, 대여금 실사 시작
- 운전자본 자료 검토
- 차입금 자료 검토
- 유형자산 자료 검토
- 대여금자료검토

마) 타법인 주식, 주요계약, 자금사용목적, IFRS 내용 실사 시작 
- 타법인 주식 자료 검토 
- 주요계약 자료 검토 
- 자금사용목적 자료 검토 
- IFRS 자료검토 

바) 세금, 유동자산, Capex 실사 시작 
- 세금 자료 검토 
- 유동자산 자료 검토 
- Capex 자료검토

2022. 05. 16~ 2022. 05. 25
- 실사이행보고서 및 증권신고서 작성 / 검토

다. 실사 세부내용 및 검토자료 내역 
- 동 증권신고서의 첨부되어 있는 기업실사 보고서 참조

4. 평가의견

(1) 동사는 1958년 설립된 국내 상위권의 종합물류기업으로서 택배, 육상운송, 항만하역, 운송주선 등 육상화물 운송을 주력사업으로 영위하고 있는 한진그룹 계열의 상장업체입니다. 

물류산업은 그 특성상 수출입 물동량 및 경기에 민감한 산업으로 외부의 영향을 많이 받지만, 동사의 경우 수요기반이 차별화된 다각화된 사업포트폴리오를 보유하여 영업수익 변동성이 낮게 형성되어 있습니다. 또한 동사는 전국적인 물류기반 시설 및 장비 등을 기반으로 사업포트폴리오간 시너지 창출로 양호한 매출 성장세를 시현하며 업계 상위의 시장지위를 유지하고 있습니다.

동사의 2021년 3분기말 별도기준 사업부문별 매출액 및 총매출액에서 차지하는 비율은 아래와 같습니다.

(단위 : 백만원, %)

사업부문
매출유형
품목
매출액
비율

육운
운송서비스
트럭운송, 철송
101,831
17.0%

하역
항만하역 외
하역
32,718
5.5%

택배
택배, 창고서비스
택배, 창고

318,586

53.1%

해운
연안해송 외
연안/국제해송

8,724

1.5%

기타
화물운송계약 중개, 화물보관 및 부가서비스 외
주선업, 화물보관, 정비,유류 판매
138,181
23.0%

합계
-
-

600,040

100.0%

출처 : 동사 2022년 1분기보고서
주) 상기 매출액은 (주)한진 별도 재무제표 기준자료입니다.

(2) 동사는 2022년 1분기말 기준 16개의 종속기업을 보유하고 있습니다. 이들 종속기업 대부분이 국내외에서 운송업과 물류업을 영위함에 따라 동사와의 사업적 시너지 창출이 가능할 것으로 보이나, 물류업 특성 상 국내외 경기변동에 민감하고 일부 종속기업의 경우 유럽 및 중국 등 해외에서 운송업을 영위하고 있기 때문에 글로벌 경기변동, 환율, 유가 등 대외적 변수에 따라 영업 및 재무 상태의 변동성이 클 수 있습니다. 종속기업의 실적 부진은 동사의 수익성 및 재무 안정성에 부정적인 영향을 미칠 수 있기 때문에, 종속기업의 실적 회복 여부에 대한 꾸준한 모니터링이 필요할것으로 판단됩니다. 

2022년 1분기 연결기준 동사의 종속 기업 재무 현황은 아래와 같습니다. 

[종속기업 요약 재무정보]
(단위: 백만원)

기업명
2022년 1분기말
2022년 1분기

자산
부채
매출액
당기손익

부산글로벌물류센터(주)
10,705
3,834
1,414
192

한진울산신항운영(주)
5,666
593
1,491
20

한진인천컨테이너터미널(주)
353,321
244,448
14,282
130

한진평택컨테이너터미널(주)
35,046
10,273
6,929
(793)

한진부산컨테이너터미널(주)
645,215
668,888
45,893
11,081

HANJIN INTERMODAL AMERICA,INC.
15,031
6,815
17,208
74

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.
6,396
2,782
3,589
40

JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE
1,293
163
397
30

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
2,567
2,569
3,237
6

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHANGHAI) CO.,LTD.
2,728
682
2,863
4

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (DALIAN) CO.,LTD.
2,258
244
603
(11)

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHENZHEN) CO.,LTD.
5,543
4,656
9,353
279

HANJIN GLOBAL LOGISTICS MYANMAR Co., Ltd.
758
921
215
(52)

HANJIN GLOBAL LOGISTICS EUROPE s.r.o.
9,051
3,190
7,966
626

HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
14,168
7,475
15,697
506

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (CAMBODIA) CO.,LTD.
2,728
1,408
2,049
130

출처 : 동사 2022년 1분기 보고서
주) 상기 요약재무정보는 지배기업과 연결대상 종속기업간의 내부거래 상계전 재무제표를 기준으로 작성되었으며, 종속기업 재무제표는 회계정책의 일치를 위하여 조정된 재무제표입니다.

(3) 택배, 육상운송, 항만하역 사업 등 육상화물 운송을 주력사업으로 영위하고 있는 동사는 수요기반이 차별화된 다각화된 사업포트폴리오를 보유하고 있기 때문에 영업수익 변동성이 낮게 형성되어 있고, 전국적인 물류기반 시설 및 장비 등을 기반으로 사업포트폴리오 간 시너지 창출로 양호한 매출 성장세를 시현하고 있습니다. 동사의 사업부문별 매출 및 실적 변동추이는 아래와 같습니다.

[사업부문별 손익 현황(연결기준)]
(단위: 백만원, %)

사업
부문
2022년 1분기
2021년 1분기
2021년
2020년
2019년

매출액
영업손익
영업이익률
매출액
영업손익
영업이익률
매출액
영업손익
(주1)
영업이익률
매출액
영업손익
영업이익률
매출액
영업손익
영업이익률

육운
103,245
81
0.08%
89,309
361
0.40%
388,309
-677
-0.17%
331,898
-1,072
-0.32%
339,447
395
0.12%

하역
101,313
24,837
24.52%
90,347
17,461
19.33%
382,697
81,730
21.36%
356,276
67,502
18.95%
339,914
55,523
16.33%

해운
8,724
1,118
12.82%
8,693
1,519
17.47%
29,830
2,971
9.96%
28,885
1,831
6.34%
34,680
6,779
19.55%

창고
4,654
1,131
24.30%
4,340
980
22.58%
17,876
4,246
23.75%
18,281
4,685
25.63%
19,416
3,640
18.75%

국제
127,778
3,189
2.50%
69,185
-775
-1.12%
374,634
204
0.05%
244,868
-2,340
-0.96%
220,052
-2,168
-0.99%

택배
318,586
6,375
2.00%
246,103
-3,268
-1.33%
1,137,298
20,730
1.82%
1,015,629
42,091
4.14%
832,742
32,220
3.87%

차량종합
68,926
-174
-0.25%
60,728
-532
-0.88%
257,324
-1,130
-0.44%
273,167
1,846
0.68%
352,098
2,759
0.78%

연결조정액
-26,971
-2,157
8.00%
-15,017
-2,174
14.48%
-83,837
-8,641
10.31%
-53,317
-8,626
16.18%
-76,005
-8,492
11.17%

연결후금액
706,255
34,400
4.87%
553,688
13,572
2.45%
2,504,131
99,433
3.97%
2,215,687
105,917
4.78%
2,062,344
90,656
4.40%

출처 : 동사 분기보고서 및 사업보고서
(주1) 리스회계정책 변경에 따른 사용권자산 상각비 증가와 임차료 등 비용감소를 반영한 영업손익입니다.

[사업부문별 영업실적 (별도기준)]
(단위: 백만원, %)

사업부문
2022년 1분기
2021년 1분기
2021년
2020년
2019년

매출액
영업손익
영업이익률
매출액
영업손익
영업이익률
매출액
영업손익
(주1)
영업이익률
매출액
영업손익
영업이익률
매출액
영업손익
영업이익률

육운
101,831
-138
-0.14%
88,220
267
0.30%
383,200
-900
-0.23%
328,008
-1,217
-0.37%
334,201
11
0.00%

하역
32,718
1,181
3.61%
32,360
1,227
3.79%
128,938
1,325
1.03%
129,740
3,509
2.70%
137,162
5,203
3.79%

해운
8,724
1,118
12.82%
8,692
1,519
17.48%
29,830
2,971
9.96%
28,885
1,831
6.34%
34,680
6,779
19.55%

창고
4,654
1,131
24.30%
4,340
980
22.58%
17,876
4,246
23.75%
18,281
4,685
25.63%
19,416
3,640
18.75%

국제
64,601
1,239
1.92%
40,518
-1,226
-3.03%
201,244
-2,344
-1.16%
134,440
-5,859
-4.36%
134,527
-2,718
-2.02%

택배
318,586
6,374
2.00%
246,103
-3,268
-1.33%
1,137,298
20,366
1.79%
1,015,629
42,091
4.14%
832,742
32,211
3.87%

차량종합
68,926
-174
-0.25%
60,728
-532
-0.88%
257,324
-1,131
-0.44%
273,167
1,846
0.68%
318,983
2,425
0.76%

합계
600,040
10,731
1.79%
480,961
-1,033
-0.21%
2,155,710
24,533
1.14%
1,928,150
46,886
2.43%
1,811,711
47,551
2.62%

출처 : 동사 분기보고서 및 사업보고서
(주1) 리스회계정책 변경에 따른 사용권자산 상각비 증가와 임차료 등 비용감소를 반영한 영업손익입니다.

2020년 육운부문에서 영업손실이 발생하였으나, COVID-19로 인한 물동량 증가 등올 하역, 해운, 창고부문에서의 실적개선으로 영업이익 증가세를 보이고 있습니다. 

동사는 물류산업 내 다각화된 사업포트폴리오와 고객포트폴리오로 수요기반을 차별화한 결과 개별 부문의 실적변동성이 상호 보완되고 있습니다. 이는 사업부문 간 시너지효과, 규모의경제 등에도 긍정적으로 작용하고 있어 향후에도 안정적인 사업에 기반한 외형성장세가 이어질 것으로 예상됩니다. 또한, 동사는 순수종합물류기업으로 약 18,000개의 회사와 거래하고 있고 이에 따라, 동사 매출액 증대는 특정 회사에 편중되어 있지 않습니다. 다만, 물류산업은 경쟁이 치열한 업계로 그로 인한 택배산업 단가 하락, 부산 및 인천컨테이너터미널의 하역단가 변동성 등은 향후 발생할 수 있는 모니터링 요인이며, 이는 동사 영업활동에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

(4)

동사의 2022년 1분기말 연결기준 총 차입금은 1조 8,440억원(단기성차입금 4,585억원, 장기성차입금 1조 3,855억원)이며 차입금 의존도는 47.25%입니다
.

동사는 2019년 1월 1일부터 기업회계기준서 제1116호 '리스'를 최초로 도입하였으며, 리스이용자인 경우에 단기리스(리스기간이 12개월 이하)와 소액 기초자산 리스를 제외한 모든 리스 약정과 관련하여 사용권자산과 그에 대응되는 리스부채를 인식합니다. 리스부채 인식에 따라 동사의 연결기준 총차입금은 2018년말 9,938억원에서 2019년말 1조 9,122억원으로 증가하였으며 연결기준 자산총액은 사용권자산 인식에 따라 2018년말 2조 6,614억원에서 2019년말 3조 5,484억원으로 증가하여, 동사의 연결기준 차입금의존도는 2018년말 37.34%에서 2019년말 53.89%로 크게 증가하였습니다. 또한, 물류업체 간 경쟁이 심화된 상황에서 지속적인 매출 증대와 서비스 품질 향상을 위하여 시설, 장비 등의 인프라 확충을 계속하고 있으며, 이에 따른 투자자금 소요로 인하여 차입금 부담이 지속되고 있습니다. 동사 총 차입금의 절대적인 규모는 과중한 상태이며 업종 특성상 지속적인 투자 자금 소요가 발생하는 점을 고려하였을 때, 단기적으로 차입금 규모가 감소하기는 어려울 것으로 판단됩니다. 따라서 투자자께서는 동사의 과중한 차입금 부담으로 인한 재무안정성 위험에 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

2022년 1분기말 연결 기준 동사의 차입금 현황 및 재무비율은 아래와 같습니다.

[차입금 현황 및 재무비율(연결기준)]
(단위: 백만원)

구분
2022년 1분기말
2021년말
2020년말
2019년말

단기성차입금
458,530
516,369
361,926
281,303

단기차입금
62,346
62,334
27,113
57,594

유동성장기차입금
292,075
355,357
247,547
135,519

유동리스부채
104,109
98,678
87,267
88,190

장기성차입금
1,385,500
1,317,666
1,450,919
1,630,864

사채
286,257
195,796
385,633
398,054

장기차입금
314,276
322,726
265,348
428,931

비유동리스부채
784,967
799,144
799,938
803,879

총차입금
1,844,030
1,834,035
1,812,845
1,912,168

자산총액
3,902,950
3,877,621
3,788,654
3,548,369

사용권자산
943,619
953,257
964,891
994,464

부채비율
182.83%
182.22%
206.05%
236.69%

차입금의존도
47.25%
47.30%
47.85%
53.89%

출처 : 동사 분기보고서 및 사업보고서

(5) 동사와 특수관계자였던 한진해운은 업황침체와 업계 내 경쟁심화로 인해 2012년 이후 지속적으로 대규모 순손실을 인식했으며, 2016년 3분기 영업손실 6,540억원, 당기순손실 3조 3,905억원을 기록했습니다. 2016년 9월 1일 (주)한진해운에 대한 법원의 회생절차 개시가 결정되었으며 최종적으로 2017년 2월 17일 파산선고 공시를 하였습니다. 증권신고서 제출일 현재 (주)한진해운 채권의 기한의 이익이 상실된 상황이며 투자자들의 조기상환 청구가 있더라도 파산으로 인해 모든 채무가 동결됨에 따라 채권행사에 제약이 있는 상황입니다. 동사는 2017년 중 보유하고 있는 채권에 대하여 33,526백만원의 대손상각비를 인식했으며, 모두 제각되었습니다.

(6)
2021년 6월 16일 한국기업평가, 2021년 6월 17일 한국신용평가 및 2021년 6월 30일 나이스신용평가는 우수한 물류네트워크와 다각화된 사업포트폴리오에 기반한 사업안정성, 고정비 부담 완화에 따른 전반적인 수익성 개선, 재무부담 높은 편이지만 자산매각 등으로 일부 완화 전망 등에 따라 전과 동일하게 BBB+ 안정적(Stable)인 신용등급 평가를 부여하였
습니다.
이후 이는 변동없이 유지되어, 금번 발행되는 동사의 제99회 무보증사채와 관련하여 한국기업평가(주) 및 나이스신용평가(주)에서 평정한 회사채 신용등급 역시 각각 BBB+(안정적), BBB+(안정적)입니다.

한편, 코로나19 사태이후 A+ 신용등급 이하의 비우량 회사채에 대한 투자심리 위축으로 2020년 발행하였던 제92회 무보증사채의 수요예측 결과 발행예정금액 전액 미달하는 결과가 발생하였습니다. 이러한 수요예측 미매각 사태를 겪을 것을 대비하여 동사는 코로나19 관련 '금융시장 안정화 방안' 정책 중 하나인 KDB산업은행의 회사채 지원 프로그램을 통해 KDB산업은행의 지원을 받아 동사 제92회 무보증사채 발행에 KDB산업은행이 공동대표주관회사로 참여한 바 있습니다. 따라서 수요예측 미매각물량은 잔액인수계약에 따라 총 발행금액(300억원) 중 KDB산업은행이 200억원, 공동대표주관사(미래에셋대우/KB증권)가 각각 50억원을 총액인수한 바 있습니다.

한편, 동사의 최대주주인 (주)한진칼은 코로나 19의 급격한 확산 이후 2020년 3월 한국기업평가(주), 한국신용평가(주)로 부터 신용등급 하향 검토 대상으로 등록된 바 있습니다. 최대주주인 (주)한진칼의 신용등급은 BBB에 해당하며, 이에 따라 추가적인 신용등급 하락 우려가 남아있습니다. 최대주주의 신용등급 하락은 동사에 직접적인 영향은 없으나, 추후 동사가 자금 조달이 필요할 경우, 최대주주의 자금 지원을 받는 것이 어려워질 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

신용등급의 하락은 자금조달비용 증가 및 자금조달 여건악화에 따른 유동성위험과 밀접한 연관을 가지므로, 투자자들께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다. 

(7) 동사가 금번에 발행하는 제99-1회 및 제99-2회 공모사채 및 기 발행한 공모사채의 경우, 사채관리계약서상 기한이익상실사유를 규정하고 있으며, 담보권 설정 등의 제한, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 동사가 미이행하거나 위반할 시, 사채권자 또는 사채관리회사가 사채권자 집회를 통하여 기한이익 상실을 선언할 수 있도록 규정하고 있습니다. 만약 동사의 제99-1회 및 제99-2회 공모사채 혹은 기발행 공모사채의 기한의 이익이 상실될 경우, 타 차입금 역시 기한의 이익 상실이 발생할 수 있으며, 이로 인한 차입금 만기의 일시적인 집중 현상이 발생하여 상환불능 상태에 직면할 수 있으니 이 부분에 대한 주의깊은 관심이 필요하다고 판단됩니다.

2022. 05. 25

(공동대표)주관회사 NH투자증권 주식회사

대표이사 정 영 채

(공동대표)주관회사 유진투자증권 주식회사

대표이사 고 경 모

(공동대표)주관회사 한국투자증권 주식회사

대표이사 정 일 문

(공동대표)주관회사 키움증권 주식회사

대표이사 황 현 순

(공동대표)주관회사 신한금융투자 주식회사

대표이사 김 상 태

(공동대표)주관회사 미래에셋증권 주식회사

대표이사 최 현 만

V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[제99-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)

48,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
197,291,600

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
47,802,708,400

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

[제99-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
40,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
185,520,000

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
39,814,480,000

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

나. 발행 제비용의 내역

[제99-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
28,800,000
발행가액총액 ×0.06%

인수수수료
96,000,000
전자등록총액 ×0.20%

대표주관수수료
24,000,000
전자등록총액 ×0.05%

사채관리수수료
3,500,000
정액

신용평가수수료
43,000,000
한기평, 나신평(VAT별도)

기타 비용
상장수수료
1,300,000
250억원 이상 500억원 미만

상장연부과금
191,600
상장기간 1년당 100,000원 (한도 : 50만원)

발행등록수수료

480,000

전자등록총액의 100,000분의 1 (한도 : 50만원)

표준코드부여수수료
20,000
회차당 20,000원

합 계
197,291,600
-

주1) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

주2) 세부내역

- 발행분담금 : 금융기관분담금 징수등에 관한 규정 제5조

- 인수수수료 : 발행사와 인수단 협의

- 대표주관수수료 : 발행사와 대표주관사회사 협의

- 사채관리수수료 : 발행사와 사채관리회사 협의

- 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료

- 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>

- 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>

- 발행등록수수료 : 주식 사채등의 전자등록업무규정 시행세칙 <별표2>

- 표준코드신청수수료 : 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2

[제99-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
28,000,000
발행가액총액 ×0.07%

인수수수료
80,000,000
전자등록총액 ×0.20%

대표주관수수료
20,000,000
전자등록총액 ×0.05%

사채관리수수료
3,500,000
정액

신용평가수수료
52,000,000
한기평, 나신평(VAT별도)

기타 비용
상장수수료
1,300,000
250억원 이상 500억원 미만

상장연부과금
300,000
상장기간 1년당 100,000원 (한도 : 50만원)

발행등록수수료
400,000
전자등록총액의 100,000분의 1 (한도 : 50만원)

표준코드부여수수료
20,000
회차당 20,000원

합 계
185,520,000
-

주1) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

주2) 세부내역

- 발행분담금 : 금융기관분담금 징수등에 관한 규정 제5조

- 인수수수료 : 발행사와 인수단 협의

- 대표주관수수료 : 발행사와 대표주관사회사 협의

- 사채관리수수료 : 발행사와 사채관리회사 협의

- 신용평가수수료 : 각 신용평가사별 수수료

- 상장수수료 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>

- 상장연부과금 : 유가증권시장 상장규정 및 시행세칙 <별표10>

- 발행등록수수료 : 주식 사채등의 전자등록업무규정 시행세칙 <별표2>

- 표준코드신청수수료 : 증권 및 관련금융상품 표준코드 관리기준 제15조의 2

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용목적

금번 당사가 발행하는 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채 발행자금은 채무상환자금 및 시설자금으로 사용될 예정입니다.

회차 :
99-1
(기준일 :
2022년 05월 31일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계
비고

-
-
-
48,000
-
-
48,000
-

회차 :
99-2
(기준일 :
2022년 05월 31일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계
비고

22,500
-
-
17,500
-
-
40,000
-

나. 세부사용목적

금번 당사가 발행하는 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채로 조달하는
880억원은 채무상환자금 및 시설자금으로 사용될 예정이며, 세부 사용 내역은 아래와 같습니다.

[채무상환자금 세부 사용내역]

(단위: 백만원)

종목
발행일자
발행금액
상환예정금액(주)
발행방법
이자율
만기일

제91-2회 회사채
2019-07-23
70,000
65,500
공모
3.450%
2022-07-23

주) 45억원은 중도상환 하였습니다.

[시설자금 세부 사용내역]

(단위: 백만원)

구분
내용
투자금액

시설 투자
택배 물류기기 관련 투자

22,500

주1) 실제 자금 사용일까지 은행예금, MMT(Money Market Trust) 등 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

VI. 그 밖에 투자자보호를 위해 필요한 사항

1. 시장조성 등

해당사항 없습니다.

2. 이자보상배율

(단위: 백만원, 배)

구 분
2022년 1분기
2021년 1분기
2021년
2020년
2019년

영업이익
34,399
13,572
99,433
105,917
90,655

이자비용
25,173
24,130
97,707
103,372
110,150

이자보상배율(배)
1.37
0.56
1.02
1.02
0.82

주) K-IFRS 연결기준 당사 분기보고서 및 사업보고서

영업이익을 이자비용으로 나눈 수치인 이자보상배율은 기업의 이자부담 능력을 판단하는 지표로 이자보상배율이 1이 넘으면 회사가 이자비용을 부담하고도 수익이 난다는 의미이고, 이 배율이 1 미만일 경우 영업활동을 통해 창출한 이익으로 금융비용조차 지불할 수 없는 것을 의미합니다.
당사의 이자보상배율은 2011년부터 약 1 ~ 1.5배 수준에 머물러 있었으나, 2016년 약 153억원의 연결 기준 영업손실 이후 2020년 1분기까지 이자보상배율은 1배를 하회하였습니다. 한편, 2019년 리스회계 기준 변경에 따라 운용리스비용이 감소한 영향으로 임차료 감소 효과가 반영되고 코로나 19의 영향으로 인한 택배업 호조로 2020년 1.02의 이자보상배율을 기록하였습니다. 이
후
당사의 2021년 상반기 연결 기준 영업이익은 택배부문에서 근로환경 개선을 위해 투입된 인건비의 상승, 택배기사 파업 등으로 전년대비 -24.38% 감소하였고 이로 인해 이자보상배율은 0.85을 기록하였으나, 하반기에는 운영효율성 증대 및 택배 단가인상에
따른 수익성 개선을 통해 2021년 이자보상배율은 다시 1.02 선으로 상승하였습니다.

2022년 1분기의 경우 택배 부문의 물동량 증가 및 단가 인상을 통한 수익률 개선, 코로나 19의 영향 감소로 인한 국제 부문의 매출액 및 수익율 증가 등을 통해 이자보상배율은 다소 상승하여 1.37을 기록하였습니다.

3. 미상환 채무증권의 현황

가.
미상환 사채(별도기준)

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

발행회사
증권종류
발행방법
발행일자
권면(전자등록)총액
이자율
평가등급
(평가기관)
만기일
상환
여부
주관회사

(주)한진
회사채
사모
2019.06.27
33,004
2.90%
-
2022.06.27
미상환
우리은행

(주)한진
회사채
사모
2019.07.22
70,000
3.13%
-
2022.07.22
미상환
산업은행

(주)한진
회사채
공모

2019.07.22

65,500
3.45%

BBB+ (한국산용평가)
BBB+ (NICE신용평가)

2022.07.22

미상환

키움증권 외

(주)한진
회사채
사모
2020.07.22
20,000
2.50%
-
2025.07.22
미상환
유진투자증권

(주)한진
회사채
공모
2020.07.31
30,000
4.05%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (한국신용평가)
2023.07.31
미상환
KB증권 외

(주)한진
회사채
사모
2020.11.09
21,580
2.88%
-
2023.11.09
미상환
국민은행

(주)한진
회사채(지속가능채권)
공모
2021.07.22
20,000
2.73%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (NICE신용평가)
2023.07.21
미상환
한국투자증권 외

(주)한진
회사채
공모
2021.07.22
70,000
3.74%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (NICE신용평가)
2024.07.22
미상환
NH투자증권 외

(주)한진
회사채
공모
2021.11.04
20,000
3.55%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (NICE신용평가)
2023.11.03
미상환
키움증권 외

(주)한진
회사채
공모
2021.11.04
20,000
3.97%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (NICE신용평가)
2024.11.04
미상환
키움증권 외

(주)한진
회사채
공모
2022.01.21
34,000
3.29%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (한국신용평가)
2024.01.21
미상환
키움증권 외

(주)한진
회사채
공모
2022.01.21
56,000
4.10%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (한국신용평가)
2025.01.21
미상환
키움증권 외

(주)한진
회사채
사모
2022.04.18
30,000
4.00
-
2025.04.18
미상환
한양증권

(주)한진

회사채

사모

2022.04.25
40,000
3.76
-
2023.04.25

미상환

산업은행

합 계
-
-
-
530,084
-
-
-
-
-

나. 미상환 기업어음 (별도기준)

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-

다. 미상환 단기사채 (별도기준)

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

라. 미상환 회사채(별도기준)

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
65,500
104,000
146,000
-
-
-
-
315,500

사모
143,004
21,580
30,000
20,000
-
-
-
174,584

합계
208,504
125,580
176,000
20,000
-
-
-
530,084

마. 미상환 신종자본증권 (별도기준)

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
15년이하
15년초과
20년이하
20년초과
30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

바. 미상환 조건부자본증권 (별도기준)

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
20년이하
20년초과
30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

4. 신용평가회사의 신용평가에 관한 사항

가. 신용평가회사

신용평가회사명
평 가 일
회 차
등 급

한국기업평가(주)
2022년 05월 25일
제99-1회 및 제99-2회
BBB+(안정적)

나이스신용평가(주)

2022년 05월 25일

BBB+(안정적)

나. 평가의 개요

당사는 증권 인수업무에 관한 규정 제11조에 의거, 당사가 발행할 제99-1회 및 제99-2회 무보증사채에 대하여 2개 평가회사에서 평가받은 신용등급을 사용하였습니다.

2개 신용평가회사의 회사채 평정은 회사채 원리금이 약정대로 상환될 확실성의 정도를 전문성과 공정성을 갖춘 신용평가기관의 신용등급으로 평정, 공시함으로써 일반투자자에게 정확한 투자정보를 제공하는 업무입니다.

또한 이 업무는 회사채의 발행 및 유통에 기여하고자 하는 것으로 특정 회사채에 대한 투자를 추천하거나 회사채의 원리금 상환을 보증하는 것이 아니며, 해당 회사채의만기전이라도 발행기업의 사업여건 변화에 따라 회사채 원리금의 적기상환 확실성에영향이 있을 경우, 일반투자자 보호와 회사채의 원활한 유통을 위하여 즉시 신용평가등급을 변경 공시하고 있습니다.

다. 평가의 결과

평정사
평정등급
등급의 정의
Outlook

한국기업평가(주)
BBB+
원리금 지급확실성은 있으나, 장래의 환경변화에 따라 지급확실성이 저하될 가능성이 내포되어 있다.
안정적

한국신용평가(주)
BBB+
원리금 지급 확실성은 인정되지만 장래 환경변화로 전반적인 채무상환능력이 저하될 가능성이 있음.
안정적

주) 평정등급내의 상대적인 우열에 따라 +, - 기호가 첨부됩니다.

5. 정기평가 공시에 관한 사항

가. 평가시기
당사는 한국기업평가(주) 및 나이스신용평가(주)로 하여금 만기상환일까지 당사의 매 사업년도 결산후 본 사채에 대하여 정기평가를 실시하게 하고, 동 평가등급 및 의견을 공시하게 합니다.

나. 공시방법
한국기업평가(주) 및 나이스신용평가(주)는 상기 정기평가에 대한 내용을 각 신용평가회사의 홈페이지에 게시하여 공시합니다.

한국기업평가(주) :http://www.rating.co.kr/
나이스신용평가(주) : http://www.nicerating.com/

6. 기타 투자의사결정에 필요한 사항

가. 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제36조에 의하여 사채권을 발행하지 않고 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록합니다.

나. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제120조 제3항에 의거 이 신고서의 효력 발생은 신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.

다. 본사채는 금융기관이 보증한 것이 아니므로 원리금지급은 (주)한진이 전적으로 책임을 지며 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다.

라. 현재까지의 재무상황 중 자본잠식 등의 수익성 악화 사실이나, 재고자산 급증 등의 안정성 악화 사실, 부도/연체/대지급 등 신용상태 악화 사실이 없으며, 기타 투자자가 투자의사를 결정함에 있어 유의하여야 할 중요한 사항으로서 신고서에 기재되어 있지 아니한 것이 없습니다.

마. 본 신고서 제출 이후 관계기관과 협의하여 신고서의 내용이 수정될 수 있으며, 경우에 따라 발행상의 일정에 차질이 발생할 수 있습니다.

바. 금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 사업보고서 및 분기, 반기보고서, 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자의사를 결정하시는 데 참조하시기 바랍니다.

제2부 발행인에 관한 사항

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 개황

 1) 연결대상 종속회사 현황(요약)

(단위 : 사)

구분
연결대상회사수
주요
종속회사수

기초
증가
감소
기말

상장
-
-
-
-
-

비상장
16
-
-
16
2

합계
16
-
-
16
2

※상세 현황은 '상세표-1. 연결대상 종속회사 현황(상세)' 참조

2) 연결대상회사의 변동내용

구 분
자회사
사 유

신규
연결
-
-

-
-

연결
제외
-
-

-
-

나. 회사의 법적, 상업적 명칭

당사의 명칭은 『주식회사 한진』이라고 표기합니다. 영문으로는 HANJIN TRANSPORTATION CO., LTD.라고 표기하며 약식으로는 (주)한진 또는 HJT로 표기합니다.

다. 설립일자 및 존속기간

당사는 1958년 3월 10일 설립되었으며, 1974년 8월 12일 유가증권시장에 주권을 상장 하였습니다.

라. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소

 -. 주 소 : 서울시 중구 남대문로 63
 -. 전화번호 : 02-728-5114
 -. 홈페이지 : http://www.hanjin.com

마. 중소기업 등 해당 여부

중소기업 해당 여부
미해당

벤처기업 해당 여부
미해당

중견기업 해당 여부
미해당

바. 주요 사업의 내용 및 향후 추진하려는 신규사업

당사는 육운, 항만하역, 해운, 창고운영 등을 포함한 물류사업과 B2C, B2B를 아우르는 택배사업 그리고 국제특송 및 해외주선업 등을 포함한 글로벌사업을 주요사업으로 영위하고 있습니다. 이와 더불어 해외 구매대행 서비스인 이하넥스사업, 정비사업 등 연관 사업 수행을 통한 시너지 효과를 창출하고 있으며, 향후 친환경 에너지로의 전환에 앞장서고자 전기차충전 및 태양력발전업의 추진을 검토하고 있습니다.

또한 ESG 경영 강화를 위해 다양한 CSV(Creating Shared Value) 활동 및 온실가스 배출 감소와 친환경 물류 확산을 위한 녹색경영을 추진하고 있습니다. 주요사업에 대한 자세한 사항은 동 공시서류의 "Ⅱ. 사업의 내용"을 참조하시기 바랍니다.

사. 신용평가에 관한 사항

당사는 회사채 및 기업어음 발행의 목적에 의하여 또는 기타 수시평가에 의하여 신용평가 전문기관으로부터 평가를 받고 있으며, 2022년 1분기 기준 회사채 관련하여 나이스신용평가, 한국기업평가로부터 BBB+ 등급을 받은 바 있습니다. 동 내용을 포함한 최근 3년간 신용평가 현황은 다음과 같습니다.

평가일
평가대상
유가증권등
평가대상 유가증권의
신용등급
평가회사
(신용평가등급범위)
평가구분

2022.05.25
회사채
BBB+
한국기업평가(AAA ~ D)
본평가

2022.05.25
회사채
BBB+
NICE신용평가(AAA ~ D)
본평가

2022.01.10
회사채
BBB+
한국신용평가(AAA ~ D)
본평가

2022.01.10
회사채
BBB+
한국기업평가(AAA ~ D)
본평가

2021.10.25
회사채
BBB+
한국기업평가(AAA ~ D)
본평가

2021.10.20
회사채
BBB+
NICE신용평가(AAA ~ D)
본평가

2021.07.07
회사채
BBB+
한국기업평가(AAA ~ D)
본평가

2021.07.06
회사채
BBB+
NICE신용평가(AAA ~ D)
본평가

2021.06.30
회사채
BBB+
NICE신용평가(AAA ~ D)
정기평가

2021.06.17
회사채
BBB+
한국신용평가(AAA ~ D)
정기평가

2021.06.17
회사채
BBB+
한국신용평가(AAA ~ D)
정기평가

2021.06.17
회사채
BBB+
한국신용평가(AAA ~ D)
정기평가

2021.06.17
회사채
BBB+
한국신용평가(AAA ~ D)
정기평가

2021.06.16
회사채
BBB+
한국기업평가(AAA ~ D)
정기평가

2021.06.16
회사채
BBB+
한국기업평가(AAA ~ D)
정기평가

2021.06.16
회사채
BBB+
한국기업평가(AAA ~ D)
정기평가

2020.07.20
회사채
BBB+
한국신용평가(AAA ~ D)
본평가

2020.07.20
회사채
BBB+
한국기업평가(AAA ~ D)
본평가

2020.06.23
회사채
BBB+
NICE신용평가(AAA ~ D)
정기평가

2020.06.22
회사채
BBB+
한국신용평가(AAA ~ D)
정기평가

-. 국내 신용등급 체계 및 등급정의

등급
등급 정의

AAA
원리금 지급능력이 최상급임

AA
원리금 지급능력이 매우 우수하지만 AAA의 채권보다는 다소 열위임

A
원리금 지급능력은 우수하지만 상위등급보다 경제여건 및 환경악화에 따른
영향을 받기 쉬운 면이 있음

BBB
원리금 지급능력은 양호하지만 상위등급보다 경제여건 및 환경악화에 따라
장래 원리금의 지급능력이 저하될 가능성을 내포하고 있음

BB
원리금 지급능력이 당장은 문제되지 않으나 장래 안전에 대해서는 단언할수
없는 투기적인 요소를 내포하고 있음

B
원리금 지급능력이 결핍되어 투기적이며 불황시에 이자지급이 확실하지 않음

CCC
원리금 지급에 관하여 현재에도 불안요소가 있으며 채무불이행의 위험이 커
매우 투기적임

CC
상위등급에 비하여 불안요소가 더욱 큼

C
채무불이행의 위험성이 높고 원리금 상환능력이 없음

D
상환 불능상태임

※ 상기 등급 중 AA부터 B 등급까지는 +, - 부호를 부가하여 동일 등급 내에서의
 우열을 나타냄

아. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

주권상장
(또는 등록ㆍ지정)여부
주권상장
(또는 등록ㆍ지정)일자
특례상장 등
여부
특례상장 등
적용법규

해당
1974년 08월 12일
미해당
미해당

자. 연결대상 종속회사의 개요

[한진평택컨테이너터미널(주)]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은' 한진평택컨테이너터미널 주식회사'이며,
 영문으로는 'Pyongtaek Container Terminal Co., Ltd.'로 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 항만시설운영업을 목적으로 2004년 7월 12일에 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : 경기도 평택시 포승읍 평택항만길 181-21
 -. 전화번호 : 031-617-9712
 -. 홈페이지 : http://www.pctc21.com

 ④ 주요사업의 내용
 회사는 항만시설운영업을 주요사업으로 영위하고 있습니다.

[한진부산컨테이너터미널(주)]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은' 한진부산컨테이너터미널 주식회사'이며,
 영문으로는 'Hanjin Busan Newport Co.,Ltd'로 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 항만시설운영업을 목적으로 2007년 9월 5일에 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : 경상남도 창원시 진해구 신항로 434
 -. 전화번호 : 051-220-2122
 -. 홈페이지 : http://www.hjnc.co.kr

 ④ 주요사업의 내용
 회사는 항만시설운영업을 주요사업으로 영위하고 있습니다.

[부산글로벌물류센터(주)]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 '부산글로벌물류센터 주식회사'이며,
 영문으로는 'Busan Global Distribution Center Co.,Ltd.' 로 표기
 합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 창고 및 포장사업 등을 목적으로 2009년 4월 22일 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : 경상남도 창원시 진해구 신항4로 15-77 (용원동)
 -. 전화번호 : 055-540-8700
 -. 홈페이지 : http://www.bgdc.co.kr

 ④ 주요사업의 내용
 회사는 창고사업 운영에 관련된 창고보관, 입출고, 적출입을 비롯하여 유통가공 및 포장, 부가가치물류의 사업영역으로 확대하는 복합물류기업입니다.

[한진울산신항운영(주)]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 '한진울산신항운영 주식회사'이며, 영문으로는 'Hanjin Ulsan
 Newport Operation Co.,Ltd.' 로 표기합니다.
 
 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 항만하역 사업 및 보관 등을 목적으로 2011년 4월 4일 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : 울산광역시 울주군 온산읍 산암로 379
 -. 전화번호 : 052-238-6500

 ④ 주요사업의 내용
 회사는 수출입 일반화물의 하역 및 보관을 주요사업으로 하며, 국가 항만 경쟁력 강화에 기여하고 있습니다.

[한진인천컨테이너터미널(주)] 
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 '한진인천컨테이너터미널'이며, 영문으로는 'Hanjin Incheon
 Container Terminal Co.,Ltd.' 로 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 항만시설운영업을 목적으로 2014년 10월 22일에 설립되었습니다.
 
 ③ 본사주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : 인천 연수구 인천신항대로 777 
 -. 전화번호 : 032-720-5714
 -. 홈페이지 : http://www.hjit.co.kr

 ④ 주요 사업의 내용
 회사는 항만시설운영업을 주요사업으로 영위하고 있습니다.

[HANJIN INTERMODAL AMERICA, INC.]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 'HANJIN INTERMODAL AMERICA, INC.'이며, 약식으로는
 'HANJIN EXPRESS'로 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 미주 물류사업을 위해 1993년 12월 13일 설립되었습니다.

 ③ 본사주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : 1111 E.Watson Center Road Unit A, Carson, CA 90745, USA
 -. 전화번호 : 1-310-427-6302
 -. 홈페이지 : www.hanjinusa.com

 ④ 주요 사업의 내용
 회사는 소형화물에 대한 국제택배 사업, 해상/항공화물 주선사업, 창고 및
 3PL사업 등을 주요사업으로 하고 있습니다.

[QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 '청도한진육해국제물류유한공사'이며,
 중문으로는 '靑島韓進國除物流有限公司', 영문으로는 'QINGDAO HANJIN
 LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.' 로 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 국제물류를 목적으로 2005년 9월 1일 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : 606 ROOM,6th Floor,Building A, Yi He International Mansion,
 No.10 Hongkong Middle Road, Qingdao, China
 -. 전화번호 : 86-532-8502-3351

 ④ 주요사업의 내용
 회사는 육상운송 및 해상/항공 국제물류를 주요사업으로 하는 기업입니다.

[HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONGKONG) LIMITED]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 '한진국제물류(홍콩)유한공사'이며, 
 중문으로는 '韓進國除物流(香港)有限公司', 영문으로는 'HANJIN GLOBAL
 LOGISTICS (HONGKONG) LIMITED'로 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 홍콩지역 및 광동성을 포함한 남중국 지역의 물류사업 강화를 목적으로
 2009년 5월 20일 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : Unit 02, 14/F, Texaco Centre, 126-140 Texaco Road,
 Tsuen Wan, N.T, Hong Kong
 -. 전화번호 : 852-3153-5294

 ④ 주요사업의 내용
 홍콩- 중국 광동성간 육상운송 및 해상/항공 국제물류 사업을 주요사업으로
 하는 기업입니다.

[JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 'JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE' 이며, 약칭 ELS로
 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 중앙아시아 지역의 물류사업을 목적으로 2010년 1월 5일 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : 24, Sayfi olimov Street,,Sergely, Tashkent 100015,
 Tashkent, 100015, Uzbekistan
 -. 전화번호 : 998-71-150-6435

 ④ 주요 사업의 내용
 회사는 우즈베키스탄 국내 육상운송사업, 중앙아시아 인근국가 연계 국제육상
 운송사업, 항공/철도를 활용한 국제물류사업, 통관 관련사업을 주요사업으로
 하고 있는 기업입니다.

[HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHANGHAI) CO.,LTD.]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 '한진복운국제화운(상해)유한공사'이며,
 중문으로는 '韓進復雲國除物流(上海)有限公司', 영문으로는 'HANJIN GLOBAL
 LOGISTICS (SHANGHAI) CO.,LTD'로 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 해상 및 항공 국제물류를 목적으로 2010년 8월 3일 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : Room 1011, No.99, East Huaihai Road, Huangpu District,
 Shanghai, China
 -. 전화번호 : 86-21-6886-2890

 ④ 주요 사업의 내용
 회사는 해상 및 항공 국제물류를 주요사업으로 하는 기업입니다.

[HANJIN GLOBAL LOGISTICS (DALIAN) CO.,LTD.]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 '한진국제물류(대련)유한공사'이며,
 중문으로는 '韓進國除物流(大連)有限公司', 영문으로는 'HANJIN GLOBAL
 LOGISTICS (DALIAN) CO.,LTD.' 로 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 하역 및 국제물류를 목적으로 2010년 10월 18일 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : Rm 2305 hngyubld, No 68 renmin st.,Zhongshan Dist,
 Dalian, China
 -. 전화번호 : 86-411-8276-6797
 
 ④ 주요 사업의 내용
 회사는 대련 장흥도 항만하역 및 벌크 해상운송을 주요사업으로 하는 기업입니다.

[HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHENZHEN) CO.,LTD.]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 '한진복운국제화운(심천)유한공사'이며,
 중문으로는 '韓進國除物流(深玔)有限公司', 영문으로는 'HANJIN GLOBAL
 LOGISTICS(SHENZHEN) CO.,LTD.'로 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 해상 및 항공 국제물류를 목적으로 2010년 10월 20일 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : 26F, Unit 2608, Great China International Exchange Square, No.1, Fuhua 1st Road, Futian District, Shenzhen, Guangdong, China
 -. 전화번호 : 86-755-2398-2542

 ④ 주요 사업의 내용
 회사는 3PL 및 해상/항공 국제물류를 주요사업으로 하는 기업입니다.

[HANJIN GLOBAL LOGISTICS EUROPE S.R.O.]

① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 영문으로 ' HANJIN GLOBAL LOGISTICS EUROPE S.R.O. '로
 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 육상운송 및 주선업을 목적으로 2013년 8월 12일 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : Sokolovska 100/94, Praha 8 - Karlin, 186 00, Czech Republic
 -. 전화번호 : 49-157-7329-5869

 ④ 주요 사업의 내용
 유럽지역 중심의 육상운송, 국제물류사업 등 유럽 전역의 물류사업을
 주요사업으로 하는 기업입니다.

[HANJIN GLOBAL LOGISTICS MYANMAR CO., LTD.]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 영문으로 ' HANJIN GLOBAL LOGISTICS MYANMAR CO.,
 LTD.'로 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 육상운송을 목적으로 2014년 1월 10일 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : Level 3, Business Suite 03-03, No.1,Kaba Aye Pagoda Road,
 Yankin Township, Yangon, Myanmar

-. 전화번호 : 95-9-4211-25327

 ④ 주요 사업의 내용
 수출입 화물 및 프로젝트 화물 운송은 물론 기 구축된 인도차이나 반도 국경운송
 서비스와 연계한 종합물류서비스를 제공하고 있습니다.

[HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 영문으로 ' HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM
 COMPANY LIMITED'로 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 육상운송을 목적으로 2016년 5월 5일 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : Unit 601 - Floor 6 - Bao Viet tower - 233 Dong Khoi street,
 Ben Nghe ward, District 1, Hochimin city, Vietnam
 -. 전화번호 : 84-313-832-012

 ④ 주요 사업의 내용
 베트남 지역의 육상운송, 국제물류사업 등 물류사업을 주요사업으로 하는
 기업입니다.

[HANJIN GLOBAL LOGISTICS (CAMBODIA) CO., LTD.]
 ① 회사의 법적, 상업적 명칭
 회사의 명칭은 영문으로 ' HANJIN GLOBAL LOGISTICS (CAMBODIA)
 CO.,LTD.'로 표기합니다.

 ② 설립일자 및 존속기간
 회사는 육상운송을 목적으로 2021년 6월 15일 설립되었습니다.

 ③ 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 -. 주 소 : Attwood Business Center, Unit 13E1, Russian Blvd,
 Sangkat Teok Thlar, Khan Sensok, Phnom Penh, Cambodia
 -. 전화번호 : 855-23-866-561~2

 ④ 주요 사업의 내용
 캄보디아 지역의 주선업(항공, 해상, 육상), 항공 GSA를 주요 사업으로 하는
 기업입니다.

2. 회사의 연혁

가. 회사의 본점소재지 및 그 변경

당사의 본점 소재지는 '서울시 중구 남대문로 63' 이며, 공시대상기간(2018.1.1 ~
2022.5.25) 중 변동 사항은 없습니다.

나. 경영진 및 감사의 중요한 변동

변동일자
주총종류
선임
임기만료
또는 해임

신규
재선임

2018년 03월 23일
정기주총
-
사외이사 한강현
-

2018년 04월 25일
-
대표이사 류경표
-
-

2019년 03월 27일
정기주총
사외이사 김문수
사외이사 한종철
-
-

2019년 04월 08일
-
-
-
대표이사 조양호(별세)

2020년 03월 25일
정기주총
대표이사 노삼석
사내이사 주성균
사외이사 손인옥
대표이사 류경표
사외이사 성용락
대표이사 서용원(임기만료)

2021년 03월 25일
정기주총
사외이사 김경원
-
사외이사 한강현(임기만료)

2022년 03월 24일
정기주총
사내이사 신영환
사외이사 김문수
사외이사 한종철
사내이사 류경표(임기만료)

※ '18.4.25 개최된 제5차 이사회에서 류경표 사내이사를 대표이사로 선임하였습니다.

다. 최대주주의 변동

2015년 7월 2일 기존 최대주주인 정석기업(주)이 (주)한진칼과 분할 합병함에 따라 최대주주가 (주)한진칼로 변경되었으며, 공시서류 작성기준일 (2022.5.25) 기준 소유주식수 및 지분율은 각각 3,611,095주, 24.16% 입니다.

라. 상호의 변경

"해당 사항 없음"

마. 회사가 화의, 회사정리절차 그 밖에 이에 준하는 절차를 밟은 적이 있거나 현재 진행중인 경우 그 내용과 결과

"해당사항 없음"

바. 회사가 합병등을 한 경우 그 내용

1) (주)더원에너지와 합병 (2019.12)

 (1) 합병의 배경
당사는 지분율 100% 종속회사인 (주)더원에너지와의 합병을 통하여 유류사업의 성장 잠재력을 확충하고 사업의 시너지 효과를 극대화하여 수익성을 개선하기 위하여

2019년 10월 23일 이사회 결의를 통해 소규모 합병을 결정하였습니다.

 (2) 합병비율 및 신주배정
합병회사 (주)한진은 피합병회사 (주)더원에너지의 주식을 100% 소유하고 있으며,

합병비율 1:0으로 흡수합병하므로 합병 시 (주)한진이 발행하는 신주는 없고,
본 합병 완료 후 (주)한진의 대주주 등의 지분변동 사항 또한 없습니다.

 (3) 합병 주요일정

구 분
(주)한진
(주)더원에너지

이사회결의일

2019-10-23

2019-10-23

주주명부폐쇄 공고

2019-10-25

-

합병계약일

2019-10-28

2019-10-28

주주확정 기준일

2019-11-11

-

소규모합병(간이합병)공고일

2019-11-11

-

주주명부 폐쇄기간

2019-11-12 ~ 2019-11-19

-

합병 반대의사 통지 접수기간

2019-11-11 ~ 2019-11-25

-

합병 승인을 위한 주총갈음 이사회 결의일

2019-11-26

2019-11-26

채권자 이의제출 공고일

2019-11-27

2019-11-27

채권자 이의제출 기간

2019-11-27 ~ 2019-12-27

2019-11-27 ~ 2019-12-27

합병 기일

2019-12-30

2019-12-30

합병 종료 보고 이사회 결의일

2019-12-30

-

합병종료보고 공고일

2019-12-30

-

합병(해산) 등기

2019-12-30

2019-12-30

주1) 존속회사인 (주)한진의 경우 본 합병은 상법 제527조의3에 의한 소규모합병 방식이므로 주식매수청구권이 인정되지 않으며 합병 승인을 위한 주주총회 결의는 이사회 결의로 갈음함

주2) 합병 종료보고 주주총회는 상법 제526조 제3항에 따라 이사회 결의에 의하여 공고로 갈음함

주3) 합병관련 공고는 당사 정관에 의거 당사 홈페이지(http://www.hanjin.co.kr)에 공고 하였습니다.
주4) 상기 합병(소멸) 등기 예정일은 등기완료 예정일이며, 관계기관과의 협의 및 승인 과정 등에 의해 변경될 수 있습니다.

※ 합병에 관한 세부사항은 기 공시사항을 참조하시기 바랍니다.

- 주요사항보고서 (회사합병결정) : 2019년 10월 23일

- 합병등종료보고서 : 2020년 1월 2일

사. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화

당사는 신규수익 창출 및 고객 서비스 확대를 위하여 필요시 주주총회를 거쳐 정관상새로운 목적사업을 추가하고 있으며, 공시대상기간(2018.1.1 ~ 2022.5.25) 중 당사는 2022년 3월 24일 개최된 제66기 정기주주총회에서 태양광 발전사업, 전기차 충전사업 관련한 목적사업을 추가하였습니다.

아. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용

"해당 사항 없음"

자. 주요 종속회사 현황

[한진부산컨테이너터미널(주)]

1. 상호의 변경
2017년 5월 한진해운신항만(주)에서 한진부산컨테이너터미널㈜로 사명을 변경하였습니다.

2. 회사가 화의, 회사정리절차 그 밖에 이에 준하는 절차를 밟은 적이 있거나 현재 진행중인 경우 그 내용과 결과
"해당 사항 없음"

3. 회사가 합병 등을 한 경우 그 내용
"해당 사항 없음"

4. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화
"해당 사항 없음"

5. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용
"해당 사항 없음"

[한진인천컨테이너터미널(주)]

1. 상호의 변경
"해당 사항 없음"

2. 회사가 화의, 회사정리절차 그 밖에 이에 준하는 절차를 밟은 적이 있거나 현재 진행중인 경우 그 내용과 결과
"해당 사항 없음"

3. 회사가 합병 등을 한 경우 그 내용
"해당 사항 없음"

4. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화
"해당 사항 없음"

5. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용
"해당 사항 없음" 

3. 자본금 변동사항

가. 자본금 변동사항

당사는 2020년도중 보통주 2,972,972주를 발행하여 약 148억원의 자본금이 증가하였습니다.

나. 자본금 변동추이

(단위 : 원, 주)

종류
구분
공시 서류 제출 전일
(2022.05.24)
당기말
66기
(2021년말)
65기
(2020년말)
64기
(2019년말)
63기
(2018년말)

보통주
발행주식총수
14,947,628
14,947,628
14,947,628
14,947,628
11,974,656
11,974,656

액면금액
5,000
5,000
5,000
5,000
5,000
5,000

자본금
74,738,140,000
74,738,140,000
74,738,140,000
74,738,140,000
59,873,280,000
59,873,280,000

우선주
발행주식총수
-
-
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-
-
-

기타
발행주식총수
-
-
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-
-
-

합계
자본금
74,738,140,000
74,738,140,000
74,738,140,000
74,738,140,000
59,873,280,000
59,873,280,000

4. 주식의 총수 등

가. 주식의 총수 현황

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
비고

보통주
우선주
합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수
30,000,000
-
30,000,000
-

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수
14,947,628
-
14,947,628
-

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수
-
-
-
-

1. 감자
-
-
-
-

2. 이익소각
-
-
-
-

3. 상환주식의 상환
-
-
-
-

4. 기타
-
-
-
-

Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)
14,947,628
-
14,947,628
-

Ⅴ. 자기주식수
478,401
-
478,401
-

Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)
14,469,227
-
14,469,227
-

나. 자기주식 취득 및 처분 현황

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 주)

취득방법
주식의 종류
기초수량
변동 수량
기말수량
비고

취득(+)
처분(-)
소각(-)

배당
가능
이익
범위
이내
취득
직접
취득
장내
직접 취득
보통주
2
-
-
-
2
-

우선주
-
-
-
-
-
-

장외
직접 취득
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

공개매수
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

소계(a)
보통주
2
-
-
-
2
-

우선주
-
-
-
-
-
-

신탁
계약에 의한
취득
수탁자 보유물량
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

현물보유물량
보통주
478,399
-
-
-
478,399
-

우선주
-
-
-
-
-
-

소계(b)
보통주
478,399
-
-
-
478,399
-

우선주
-
-
-
-
-
-

기타 취득(c)
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

총 계(a+b+c)
보통주
478,401
-
-
-
478,401
-

우선주
-
-
-
-
-
-

※ 당사는 2021년 3월 10일 개최된 이사회에서 자기주식 200억원 규모 신탁취득에 대한 결의를 하였으며, 2021년 9월 13일 신탁계약 해지하여 자사주 478,399주를 취득 완료 하였습니다.

다. 자기주식 직접 취득ㆍ처분 이행현황

"해당사항 없음"

라. 자기주식 신탁계약 체결ㆍ해지 이행현황

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 원, %, 회)

구 분
계약기간
계약금액
(A)
취득금액
(B)
이행률
(B/A)
매매방향 변경
결과
보고일

시작일
종료일
횟수
일자

신탁 해지
2021.03.11
2021.09.13
20,000,000,000
19,988,281,442
99.94
0
-
2021.09.13

마. 종류주식(명칭) 발행현황

(단위 : 원)

발행일자
-

주당 발행가액(액면가액)
-
-

발행총액(발행주식수)
-
-

현재 잔액(현재 주식수)
-
-

주식의
내용
이익배당에 관한 사항
-

잔여재산분배에 관한 사항
-

상환에
관한 사항
상환조건
-

상환방법
-

상환기간
-

주당 상환가액
-

1년 이내
상환 예정인 경우
-

전환에
관한 사항
전환조건
(전환비율 변동여부 포함)
-

전환청구기간
-

전환으로 발행할
주식의 종류
-

전환으로
발행할 주식수
-

의결권에 관한 사항
-

기타 투자 판단에 참고할 사항
(주주간 약정 및 재무약정 사항 등)
-

5. 정관에 관한 사항

가. 사업보고서에 첨부된 정관의 최근 개정일 : 2020년 3월 25일

사업보고서에 첨부된 정관의 최근 개정일은 2020년 3월 25일이며, 제66기 정기주주총회(2022년 3월 24일 개최)에서 신규 사업 및 자금조달사항 등과 관련된 정관 일부 변경 안건이 승인되었습니다.

나. 정관 변경 이력

공시대상기간인 최근 3년간의 정관의 변경 이력은 아래와 같습니다.

정관변경일
해당주총명
주요변경사항
변경이유

2019년 03월 27일
제 63기 정기주주총회
- 감사위원회 설치에 따른 기존 감사관련 조항 삭제
- 주권의 전자등록에 따른 업무변경 사항
- 감사위원회가 외부감사인 선임내용 반영 등
- 자산2조원 이상에 따른 감사위원회 설치 및 구성
- 전자증권법 시행에 따른 변경사항 반영
- 외부감사법 개정 및 기타 정관 정비 필요사항 반영

2020년 03월 25일
제 64기 정기주주총회
- 대표이사 직위구분 삭제 (대표이사 회장, 부회장, 사장 → 대표이사)
- 이사회 소집권한 변경 (대표이사 → 이사)
- 지배구조 개선 및 법령 변경사항 반영
- 문구 및 오탈자 등 표현 정비

2022년 03월 24일
제 66기 정기주주총회
- 태양광 발전사업, 전기차 충전사업 관련 신규 목적 사업 추가
- 발행할 주식의 총수, 전환사채 및 신주인수권부사채 발행한도 변경
- 기타 오탈자 수정
- 신규사업 관련 면허 취득
- 자금조달 유연성 확보
- 문구 및 오탈자 등 표현 정비

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

가. 택배사업

1992년 국내 최초로 택배서비스를 도입하여 물류 분야의 새로운 장을 개척한 한진은전국에 110여 개의 물류터미널과 800여 개의 집배점, 9,000여 대의 집배송 차량으로일평균 201만 Box를 처리하고 있습니다. 현재 구축 중인 대전 스마트 Mega Hub 터터미널은 일 120만 Box를 처리가능한 규모의 물류자동화설비를 갖춘 터미널로 2023년 11월 개장을 목표로 하고 있으며, 개장 후 한진택배는 일 288만 Box 물량을 안정적으로 처리할 수 있게 됩니다. 집배송 기사 전용 App을 통해 최적 배송경로가 자동으로 설정되어 배송지가 변경되거나 집하 요청이 추가되는 경우에도 적시 집배송이 가능하며, 인터넷 홈페이지는 물론 스마트폰 APP을 통한 실시간 상품 위치 조회 등 한층 더 편의성 및 Visibility를 업그레이드한 서비스를 제공하고 있습니다.

나. 물류사업

육상운송, 항만하역, 해상운송, 창고운영, E&S 및 정비사업으로 구성되어 있습니다.

육운사업은 전국 각자의 물류거점과 인프라에 첨단 물류 IT시스템을 접목하여 컨테이너, 철강재, 건재자, 중량물, 유류, 군/관수 등 국가 기반 산업과 기업에 필요한 원료 및 산업재부터 온도에 민감한 신선식품과 다품종 공산품 등 소비재까지 고객에 최적화된 운송 서비스를 제공하고 있습니다.

전국의 각 항만에 최신 하역설비 및 중장비를 보유하고 컨테이너, 일반 공산품, 자동차, 중량물, 곡물, 철제품, 철광석 등 다양한 화물에 대해 항만하역과 운송, 보관에 이르는 One-Stop 서비스를 제공하고 있습니다.

국내 최초로 연안해송사업을 개시한 이래 해운사업은 국내 연안 화물선 업계 최초로 선박안전 경영 관리체제인 ISM CODE 인증을 취득하여 고객만족 실현을 위해 노력하고 있습니다. 외항사업 진출 이후 중량물 프로젝트화물, 방사성폐기물 등과 같은 특수화물 전용선과 고객별 맞춤 Consulting을 통해 One-Stop 통합물류서비스를 제공하는 Worldwide 선사로서 자리매김하고 있습니다.

창고사업은 전국 주요 거점에 18만㎡규모의 선진 복합물류 창고시설과 WMS를 갖추어 입출고에서 재고관리, 목적지 배송까지 최상의 Total Solution을 제공하고 있습니다.

사업의 시너지 효과를 위해 시작된 E&S사업은 서울·인천·포항 지역 직영주유소를 운영하며 S-OIL과 판매대리점 계약을 통해 다양한 산업분야의 고객에게 양질의 유류 공급 서비스를 제공하고 있습니다. 또한 안정적인 물류 서비스 지원 목적으로 시작한 정비사업은 주요 물류거점에서 일반차량, 중장비, 군부대 차량, 항만장비 등을 대상으로 전문화된 정비서비스 제공과 함께 벤츠서비스센터, 타타대우 서비스센터 운영을 통해 국내 최고의 상용차 정비 서비스 업체로 도약하고 있습니다.

다. 글로벌사업

해외 12개 국가에 현지법인, 지점 등 네트워크를 구축하고 포워딩, 국제특송, Project/Commercial Cargo의 국제운송 서비스를 통해 Global Smart Logistics Solution을 제공하고 있습니다. 글로벌 네트워크와 인천공항 자유무역지역에 위치한 한진 GDC(Global Distribution Center)를 통해 국제 전자상거래(e-Commerce) 화물, 개인 화물 등을 전세계 어디든지 빠르고 정확하게 전달하고 있습니다. 특히 GDC는 해외에서 대량으로 입고된 화물을 전자상거래 주문에 따라 분류 및 소포장하여 국내외 수하인에게 발송하는 복합물류센터로서 화물의 보관, 분류부터 환적, 수출까지 전 운송 프로세스를 제공하고 있습니다. 또한 6개국 9개 전용센터 운영을 통해 해외 온라인몰에서 주문한 상품을 포장검수 및 해외 운송, 수입 통관하여 국내 고객에게 배송하는 이하넥스 해외 직구 서비스와, 전문MD가 큐레이션 한 해외 인기상품을 구매대행하는 해외 직구 쇼핑몰인 이하넥스몰을 함께 운영하고 있습니다.

2. 주요 제품 및 서비스

가. 주요 사업 등의 현황

당사는 물류, 택배, 글로벌 사업을 영위하고 있습니다. 공시서류 작성 기준일(2022.5.25) 현재 각 사업별 매출액 및 총매출액에서 차지하는 비율은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원,%)

사업부문
주요 사업 내용
매출액
비율

물류
공로/철도를 이용한 화물 수송, 항만에서 화물 적하/양하
서비스, 선박을 이용한 화물의 해상 운송서비스 등
216,853
36.1%

택배
상품, 서류 등에 대한 운송을 의뢰받아 지정된 장소
까지 직접 배달하는 서비스
318,586
53.1%

글로벌
화물 운송 계약의 중개 및 대리 서비스
64,601
10.8%

합계
-
600,040
100.0%

※ 상기 매출액은 (주)한진 별도 재무제표 기준자료입니다.
※ 사업별 세부 매출액은 재무제표 영업부문(주석 4)을 참조해주십시오.

-. 매출형태별 실적
2022년 1분기 누계기준 당사의 매출액은 전년대비 약 24.8% 증가하였습니다. 사업별 매출변동추이는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원,%)

사업부문
제67기 1분기
제66기 1분기
제65기 1분기

매출
비중
매출
비중
매출
비중

물류
216,853
36.1%
194,340
40.4%
209,330
44.1%

택배
318,586
53.1%
246,103
51.2%
233,607
49.2%

글로벌
64,601
10.8%
40,518
8.4%
31,721
6.7%

합계
600,040
100.0%
480,961
100.0%
474,658
100.0%

※ 상기 매출액은 (주)한진 별도 재무제표 기준자료입니다.
※ 사업별 세부 매출액은 재무제표 영업부문(주석 4)을 참조해주십시오.

나. 주요 제품 등의 가격변동추이

육운, 하역, 해운사업은 정부고시요율을 기준으로 화주별 운송조건에 따라 단가를 확정하고 있어 그 기재를 생략하였으며, 택배사업의 경우 개인고객 익일택배 소형화물 기준으로 내용을 작성하였습니다.

(단위 : 원)

품 목
제67기 1분기
제66기
제65기

한진택배
동일권역
6,000
6,000
4,000

타권역
7,000
7,000
5,000

제주권
9,000
9,000
7,000

※ 2021년 4월 19일부 개인고객 익일택배 단가가 인상되었으며 소형화물 기준으로 각 2천원 인상되었습니다.

3. 원재료 및 생산설비

가. 주요 원재료에 관한 사항

현재 당사에서 사용하는 주요 원재료는 운송장비에 사용되는 석유제품류입니다. 육상유는 주로 S-OIL, 해상운송장비인 선박에 공급되는 해상유는 주로 SK에너지를 통해 공급받고 있습니다.

당기 누계 유류 총 구입비용 3,304백만원(육상유 433백만원, 해상유 2,840백만원, 윤활유 31백만원)이며 이 중 육상유인 경유의 최근 3년간 당사 평균구입단가는 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

품 목
제67기 1분기
제66기
제65기

경유
1,514.05
1,288.99
1,179.99

나. 생산능력의 산출근거

당사 사업계획 기준 목표실적을 생산능력으로 산출하여 재작성 하였으며, 운송사업의 특성상 유치물량에 따라 장비를 운용함에 따라 정확한 가동시간 산출에는 어려움이 있습니다. 사업별 생산능력 세부내역은 다음과 같습니다. 

(단위 : 백만원)

사업부문
품 목
제67기
제66기
제65기

물류
컨테이너, 철제품, 일반화물 수송 및 하역 외
870,000
815,000
963,000

택배
택배, 일반화물창고
1,235,000
1,110,000
960,000

글로벌
화물운송 중개 및 대리 외
204,000
145,000
146,500

합 계
2,309,000
2,070,000
2,069,500

※ 상기 목표실적은 당사 연간 사업계획 목표실적 기준임.

다. 생산실적 및 가동률

당사의 당분기 누계 생산실적은 600,040백만원으로 유치물량에 비례하여 장비 운용시간이 변동됨에 따라 정확한 가동시간 기재는 생략하였습니다. 사업별 생산실적 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

사업부문
품 목
제67기 1분기
제66기 1분기
제65기 1분기

물류
컨테이너, 철제품, 일반화물 수송 및 하역 외
216,853
194,340
209,330

택배
택배, 일반화물창고
318,586
246,103
233,607

글로벌
화물운송 중개 및 대리 외
64,601
40,518
31,721

합 계
600,040
480,961
474,658

※ 상기 금액은 (주)한진 별도 재무제표 기준자료입니다.
※ 사업별 세부 매출액은 재무제표 영업부문(주석 4)을 참조해주십시오.

라. 생산설비의 현황 등

-. 생산설비의 현황

당사는 물류, 택배, 글로벌 사업을 위한 부두 및 그 배후부지, 물류 터미널 등의 토지 및 건물과 각종 하역 중장비, 차량 그리고 선박을 보유하고 있습니다.

<당분기>
(단위: 백만원)

구분
기초
취득
처분
대체(주1)
감가상각비
매각예정자산으로 대체(주2)
기타증감(주3)
기말

토지
872,911
-
-
209
-
-
-
873,120

건물
204,431
878
-
806
(1,598)
-
-
204,517

구축물
21,944
2,583
(51)
1,114
(530)
-
-
25,060

기계장치
109,762
7,233
-
3,408
(3,312)
-
-
117,091

선박
38,792
3
-
913
(875)
-
-
38,833

차량운반구
6,375
309
(2)
886
(444)
(1,966)
-
5,158

공구기구와비품
6,151
203
-
1,370
(660)
-
-
7,064

건설중인자산
82,305
43,434
-
(9,750)
-
-
664
116,653

합 계
1,342,671
54,643
(53)
(1,044)
(7,419)
(1,966)
664
1,387,496

(주1) 건설중인자산에서 무형자산으로 1,044백만원 대체되었습니다.

(주2) 당분기말 현재 매각이 진행중인 차량운반구의 장부금액을 매각예정비유동자산으로 분류하였습니다(주석 36 참조).

(주3) 차입원가자본화 및 환율변동효과 등으로 인한 증감입니다.

-. 진행중인 투자

(단위 : 억원)

투자대상

투자효과

투자

기간

예상

투자규모

기투자액(주1)
(당분기)

향후

투자액

대전 SMART

Mega-Hub 구축

택배 공급능력 확대 및

서비스 품질 향상

2020~2023

2,801
720
(134)
2,081

택배 Sub터미널
휠소터 설치
택배터미널 자동화 능력 향상 및
근로환경 개선

2022
462
85
(85)
377

차세대 한진택배

시스템 구축

택배시스템 재구축 통한

IT 운영체계 개선

2021~2022

265

23
(4)
242

(주1) 기투자액은 최초 투자시작일부터 당기말까지 누적 투자금액입니다.

-. 향후 투자계획

(단위 : 억원)

투자대상

연도별 예상투자액

예상 투자

총액

제67기

(2022년)

제68기

(2023년)

제69기

(2024년)

대전 SMART Mega-Hub 구축
1,491
456
268
2,215

택배터미널 확충 및 자동화

1,131
386
607
2,124

하역/창고/국제특송 물류 거점확보, 지분투자 및 장비확충

832
393
101
1,326

물류 플랫폼 구축 및 Logistics 운영시스템 개선
258
130
112
500

노후 장비, 시설물 개보수 등 기타 경상투자
81
38
46
165

4. 매출 및 수주상황

가. 매출실적

당사의 매출은 크게 물류, 택배, 글로벌 사업으로 구분되며, 국내화물 수송량은 국내 경기변동 상황, 수출입 물동량 변화 등 국내외 경기변동에 따라 기복을 보이고는 있으나, 산업규모의 확대와 더불어 견고한 성장세를 유지해오고 있습니다. 화물운송, 연안해송, 항만하역, 창고 등 운수창고업의 수요는 국가경제규모의 증가에 비례하여 꾸준히 증가하고 있습니다. 당사의 당기 누적 매출실적은 600,040백만원으로 전년동기 대비 약 24.8% 증가되었습니다.

(단위 : 백만원)

사업부문
매출유형
품 목
제67기 1분기

제66기 1분기

제65기 1분기

물류
용역
수 출
-
-
-

내 수
216,853
194,340
209,330

합 계
216,853
194,340
209,330

택배
용역
수 출
-
-
-

내 수
318,586
246,103
233,607

합 계
318,586
246,103
233,607

글로벌
용역
수 출
-
-

내 수
64,601
40,518
31,721

합 계
64,601
40,518
31,721

합 계
수 출
-
-
-

내 수
600,040
480,961
474,658

합 계
600,040
480,961
474,658

※ 상기 금액은 (주)한진 별도 재무제표 기준자료입니다.
※ 사업별 세부 매출액은 재무제표 영업부문(주석 4)을 참조해주십시오.

나. 판매경로 및 판매방법 등

(1) 판매경로

- 직접판매 : 한진 (본사직할 또는 지역별 영업팀)

- 간접판매 : 집배점

(2) 판매방법 및 조건 : 해당 사업별 운송약관에 따른 운송요율 또는 운송요금에
 의한 현금 및 어음 결제

(3) 판매전략 : 대 고객 제안, 영업강화 및 고객중심의 차별화된 서비스 제공

(4) 조직도

조직도

다. 수주상황

당사는 3자물류 전문기업으로 약 3만여개의 회사와 거래하고 있습니다. 이에 따라 당사 매출액 증대는 특정 회사에 편중되어 있지 않습니다. 당사 매출액 증대는 특정 회사에 의해 증가되는 것이 아니므로 본 보고서에서 기재할 수 있는 내용이 없습니다.

5. 위험관리 및 파생거래

연결실체의 주요 금융부채는 차입금, 매입채무및기타채무로 구성되어 있으며, 이러한 금융부채는 영업활동을 위한 자금을 조달하기 위하여 발생하였습니다. 또한 연결실체는 영업활동에서 발생하는 매출채권, 현금 및 단기예금과 같은 다양한 금융자산도 보유하고 있습니다.

연결실체의 금융자산 및 금융부채에서 발생할 수 있는 주요 위험은 시장위험, 신용위험 및 유동성위험입니다.

연결실체의 주요 경영진은 아래에서 설명하는 바와 같이, 각 위험별 관리절차를 검토하고 정책에 부합하는지 검토하고 있습니다.

가. 시장위험

시장위험은 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래 현금흐름이 변동할 위험입니다. 시장위험은 이자율위험, 환위험 및 기타 가격위험의 세 가지 유형으로 구성됩니다.

(1) 외환위험

환위험은 환율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 연결실체는 해외영업활동과 해외종속기업에 대한 순투자로 인하여 USD 등에 대한 환위험에 노출되어 있습니다.

당분기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 주요 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천)

구 분
당분기말
전기말

자 산
부 채
자 산
부 채

USD
80,388
66,851
68,613
62,370

EUR
18
125
9
124

GBP
-
7
-
9

HKD
-
499
-
2,382

JPY
88,563
644,121
135,692
393,527

당분기와 전분기 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 5% 변동시 환율변동이 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

5% 상승시
5% 하락시
5% 상승시
5% 하락시

USD
820
(820)
(264)
264

EUR
(7)
7
-
-

GBP
(1)
1
-
-

HKD
(4)
4
-
-

JPY
(276)
276
-
-

기 민감도 분석은 기능통화 이외의 외화로 표시된 지배기업의 화폐성자산 및 부채를 대상으로 하였습니다.

(2) 이자율 위험

이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 연결실체는 일부 차입금과 관련된 시장이자율의 변동위험에 노출되어 있습니다. 이에 따라, 연결실체의 경영진은 이자율 현황을 주기적으로 검토하고 고정이자율차입금과 변동이자율차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다.

당분기와 전분기 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 100bp 변동시 변동금리부 차입금으로 1년 간 발생하는 이자비용의 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

100bp 상승시
100bp 하락시
100bp 상승시
100bp 하락시

이자비용
2,719
(2,719)
3,969
(3,969)

(3) 기타 가격위험

기타 가격위험은 이자율위험이나 환위험 이외의 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험이며, 연결실체의 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 중 상장지분증권은 가격변동위험에 노출되어 있으며, 당기말 현재 주가가 5%변동시 상장지분증권의 가격변동이 총포괄손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
5% 상승시
5% 하락시

법인세효과 차감전 총포괄손익
2,340
(2,340)

법인세효과
(515)
515

법인세효과 차감후 총포괄손익
1,825
(1,825)

나. 신용위험

신용위험은 거래상대방이 의무를 이행하지 않아 재무손실이 발생할 위험입니다. 연결실체는 영업활동과 재무활동에서 신용위험에 노출되어 있습니다.

(1) 매출채권 및 기타채권

연결실체는 신용거래를 희망하는 모든 거래상대방에 대하여 신용검증절차의 수행을 원칙으로 하여 신용상태가 건전한 거래상대방과의 거래만을 수행하고 있습니다. 또한, 대손위험에 대한 연결실체의 노출정도가 중요하지 않은 수준으로 유지될 수 있도록 지속적으로 신용도를 재평가하는 등 매출채권및기타채권 잔액에 대한 지속적인 관리업무를 수행하고 있습니다. 연결실체의 대손위험에 대한 최대 노출정도는 매출채권및기타채권의 당기말 잔액입니다.

연결실체는 상기 채권에 대해 매 보고기간말에 개별적 또는 집합적으로 손상여부를 검토하고 있습니다.

(2) 기타의 자산 및 지급보증

현금, 단기예금 및 임차보증금 등으로 구성되는 연결실체의 기타의 자산으로부터 발생하는 신용위험은 거래상대방의 부도 등으로 발생합니다. 이러한 경우 연결실체의 신용위험 노출정도는 최대 해당 금융상품 장부금액과 동일한 금액이 될 것입니다. 한편, 연결실체는 (주)우리은행 등의 금융기관에 현금및현금성자산 및 단기금융상품 등을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.

연결실체의 지급보증으로 인한 신용위험에 대한 최대 노출정도는 주석6에 기재된 지급보증액입니다.

다. 유동성 위험

유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다. 연결실체는 특유의 유동성 전략 및 계획을 통하여 자금부족에 따른 위험을 관리하고 있습니다. 연결실체는 금융상품 및 금융자산의 만기와 영업현금흐름의 추정치를 고려하여 금융자산과 금융부채의 만기를 대응시키고 있습니다.

금융부채의 잔존만기별 현금흐름은 할인되지 아니한 명목금액으로서 지급을 요구받을 수 있는 기간 중 가장 이른 일자를 기준으로 작성되었습니다.

연결실체의 유동성위험 분석내역은 다음과 같습니다.

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
3개월 이내
3개월 ~ 1년
1 ~ 2년
2 ~ 5년
5년 초과

매입채무및기타채무
294,149
57
3
-
-

단기차입금(*)
12,795
51,140
-
-
-

사채(*)
130,568
146,631
134,975
172,207
-

장기차입금(*)
8,170
26,309
70,209
116,766
134,652

기타금융부채(*)
2,621
7,866
10,487
51,735
36,703

자금보충의무
61,177
-
-
-
-

리스부채
46,500
-
-
-
-

(*) 만기분석시 예상 이자비용을 포함하였습니다.

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
3개월 이내
3개월 ~ 1년
1 ~ 2년
2 ~ 5년
5년 초과

매입채무및기타채무
239,147
46
17
-
-

단기차입금(*)
1,286
64,036
-
-
-

사채(*)
69,096
268,557
96,090
114,699
-

장기차입금(*)
10,160
34,469
104,881
89,978
166,371

기타금융부채(*)
3,555
10,667
14,223
70,165
49,778

지급보증
10,710
-
-
-
-

리스부채(*)
26,166
75,523
93,977
233,656
1,327,491

(*) 만기분석시 예상 이자비용을 포함하였습니다.

연결실체의 지급보증으로 인한 유동성위험에 대한 최대 노출정도는 주석 6에 기재된지급보증액 입니다.

라. 자본위험관리

자본관리의 주 목적은 연결실체의 영업활동 유지, 주주가치의 극대화, 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하는 데 있습니다. 연결실체는 적정한 신용등급 유지 및 상향을 위해 자본비율을 관리하고 있으며, 경제환경의 변화와 흐름에 맞추어 자본구조의 적정성 확보를 위한 노력을 하고 있습니다. 이를 위하여 연결실체는 자기주식을취득하거나 배당정책 수정 등을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 당기 중에는 자본관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 어떠한 사항도 변경되지 않았습니다.

연결실체는 순부채를 자기자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있는 바, 순부채는 차입금에서 현금및현금성자산을 차감하고 산정하고 있습니다.

당분기말 및 전기말 현재 순부채 및 자기자본은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

단기차입금
62,346
62,334

유동성장기차입금
292,075
355,357

리스부채(유동)
104,110
98,678

유동성 상환우선주부채
13,380
13,385

사채
286,257
195,796

장기차입금
314,276
322,726

리스부채(비유동)
784,967
799,144

상환우선주부채
74,446
75,639

차감: 현금및현금성자산
(306,331)
(210,572)

순부채
1,625,526
1,712,487

자기자본
1,379,975
1,373,971

부채비율(%)
117.8%
124.6%

6. 주요계약 및 연구개발활동

가. 주요약정사항

연결실체는 이자율 스왑계약 및 통화스왑계약을 체결하고 있습니다. 연결실체는 동 파생상품에 대해 위험회피회계를 적용하고 있지 않습니다.

(원화단위: 백만원, 외화단위:천USD)

거래금융기관
종류
거래개시일
만기일
명목금액
수취금리
지급금리

(주)우리은행
이자율스왑
2020-05-25
2025-05-26
15,000
KRW 91CD + 2.08%
3.26%

(주)신한은행
이자율스왑
2020-06-26
2023-06-30
20,000
KRW 91CD + 1.90%
3.30%

(주)국민은행
통화스왑(주1)
2020-10-28
2023-11-09
USD 17,000
Libor 3M + 1.30%
2.03%

(주)우리은행
통화스왑(주1)
2019-06-27
2022-06-27
USD 26,000
Libor 3M + 0.95%
2.35%

(주1) 연결실체가 (주)국민은행 및 (주)우리은행과 체결한 통화스왑에 적용되는 계약환율은 각각 1,130.0원(KRW/USD)과 1,156.8원(KRW/USD)입니다.

나. 연구개발활동

당사에는 별도의 연구개발 담당조직은 없으며, 또한 회계처리준칙에 의한 연구개발비용이 없습니다. 

7. 기타 참고사항

. 산업의 특성

물류산업은 제품의 생산 후 소비에 이르기까지의 전 과정에 관련된 산업으로, 육상/항공/해상운송, 항만하역, 보관, 택배에 이르기까지 여러 사업이 유기적으로 실행되는 복합 산업입니다. 각 사업부문별로 수출입 물동량, 내수 경기 및 소비 패턴의 변화, 기업 및 국가 정책 등의 영향을 받으며 세계 경제의 분업화에 따른 국가간 교역량 증가와 글로벌 이커머스 등 온라인 쇼핑 시장의 성장으로 물류의 중요성이 더욱 높아지고 있습니다.

전통적인 물류산업에서는 시설과 장비, 인력이 경쟁우위 요소였으나, 최근 대형 유통기업들과 제조기업들의 물류업 진출과 IT기술 발달에 따라 물류산업은 동종업계뿐만 아니라 이종산업과도 경쟁하게 되었고, 지속 가능한 성장을 위해서는 지속적인 혁신과 기술 개발을 통한 새로운 경쟁우위의 확보가 요구되고 있습니다.

나. 산업의 성장성

주요 국가들간의 자유무역협정(FTA) 체결로 무역장벽이 낮아지고, 국가별 분업이 이뤄짐에 따라 수출입 물동량은 지속적으로 증가할 것으로 전망됩니다. COVID19 영향으로 사업별로 변화는 있겠으나 반도체, 디스플레이, 철강 등 친환경 전기차 관련 수요 증가와 특히 글로벌 이커머스를 통한 유통채널 다변화와 생활물류의 지속적인 확대 추세에 따라 관련 물류시장의 성장성도 긍정적으로 전망되고 있습니다.

다. 경기변동의 특성

물류산업은 수출입 경기, 기업들의 경영환경 및 소비자의 소비심리/패턴에 따른 국내 물동량 추이에 영향을 받습니다. 당사는 택배, 국내물류, 국제운송, 해외물류 등 국내외 물류를 아우르는 다양한 사업 포트폴리오로 경기변동에 따른 회사 사업 전체의 영향을 최소화하고 있으며, 항만, 물류센터, 육상운송, 국제/국내 택배 등 각 사업을 연계한 통합 서비스 운영과 신사업 개발로 변화에 대응할 수 있는 경쟁력을 강화하고 있습니다.

라. 계절성

물류산업은 국내 물동량 추이 및 수출입 경기 등에 영향을 받지만 타업종에 비하여 경기 변동에 상대적으로 영향을 적게 받는 편입니다. 원자재 및 상품 가격 변동과 같은 산업 경쟁 속에서도 화물의 이동량은 꾸준하게 증가하고 있기 때문입니다. 일부 부문에서는 명절이나 휴가철에 제품의 주문량이나 수출입 물량 등의 등락이 있기도 하지만, 당사는 특정 사업에 치우치지 않으므로 계절적 요인으로부터 받는 영향이 적습니다.

마. 국내외 시장여건

최근 발표된 통계자료에 따르면 우리나라 물류산업의 규모는 2020년 기준 약 114조원으로 2008년 91조원이었던 것을 감안하면 12년사이 약 25%가 증가하였으며 COVID19의 영향으로 비대면이 일상화된 상황을 고려하면 그 성장 수치는 더욱 높아질 것으로 예상되고 있습니다. 국제화물의 수송량 또한 지속적인 증가세를 보이고 있으며 항공화물은 약 342만톤, 해상화물은 약 16억톤으로 2015년 대비 약 30% 성장하였습니다. 하지만 진입장벽이 낮은 물류산업의 특성 상 전체 산업 규모의 성장과 동시에 종사업체의 수 역시 가파른 속도로 늘어나고 있어 업체들간의 경쟁은 심화되고 있는 상황입니다.

택배산업의 시장규모는 2000년대 이후 안정적인 성장세를 지속하고 있으나, 택배운임은 평균단가 2,000원 선을 위협받는 등 그 추세가 하향곡선을 기록하기도 했으나 최근 사회적 합의에 따른 단가 인상 협의를 시작으로 택배사, 화주사, 택배업 종사자 및 고객과의 상생을 바탕으로 한 지속성장의 가능성을 마련하였습니다.

최근 녹색성장 기조의 확산에 따라 국내적으로는 물류시설의 통합관리, 공동물류 활성화 및 친환경 물류 체계 구축, 물류시설의 안전 및 보안 강화 등이 추진되고 있습니다. 그 외 국제적으로는 글로벌 수송 네트워크 확대를 통한 글로벌 성장 역량 확보, 국제물류거점의 고부가가치 창출 등이 추진되고 있습니다.

바. 경쟁우위 요소

최근 산업의 경계를 뛰어넘어 유통/제조업체의 물류 참여, 기존 물류업체 간 경쟁심화로 지속가능한 성장을 위한 한진만의 경쟁력 확보가 어느 때보다 중요해지고 있습니다. 한진은 75년 이상 축적한 물류사업 노하우와 전국 및 세계 각국의 네트워크, 글로벌 이커머스 전용 물류센터, 대전 스마트 Mega-Hub 등 지속적으로 확충하고 있는 물류 인프라와 택배/국제특송/운송관리시스템 등 IT 경쟁력을 바탕으로 고객 맞춤형 비즈니스 모델을 제공하고 있습니다. 또한 소상공인 지원 플랫폼인 원클릭 택배와 빅데이터를 활용한 통합 서비스인 스케일 업 서비스, 언택트 시대 홈코노미 수요 충족과 농·수·축산 농가와의 상생협력을 통한 지역경제 활성화 상품인 '내지갑속선물' 등 사회와 동반성장 가능한 신사업 개발과, 소상공인들의 친환경 경영을 돕기 위한 'Green on Hanjin' 플랫폼, 택배차량 전기차 개조를 통한 친환경 배송시스템 구축, 환경보호를 위한 친환경 Upcycling 플랫폼 'PLANET' 개발 등 적극적인 CSV활동으로 녹색성장을 이끌며 ESG(환경, 사회, 지배구조) 중심의 경쟁력을 강화하고 있습니다.

사. 자원 조달상의 특성

물류와 택배사업은 시설, 장비와 차량 등 대규모 투자를 통한 사업 자원 마련과 현장 인력의 안정적 운영을 통해 양질의 서비스를 제공하고 있습니다. 차량은 국내에서, 장비 중 일부는 해외에서 조달하고 있으며 노동력도 대부분 국내 인원이며 하역사업의 경우는 각 항만별 항운노동조합으로부터 일률적으로 인력을 공급받고 있습니다. 안정적인 택배 서비스를 위해 대규모 택배 터미널 확충, IT 시스템과 자동화 설비 확대 투자를 지속하고 있으며, 소규모 터미널의 분류 지원인력 투입, 배송직원 건강검진 제공 등 집배점과의 상생협력에도 노력을 기울이고 있습니다.

아. 우수녹색물류실천기업 인증 현황

당사는 「물류정책기본법」 제60조의3 (환경친화적 물류활동 우수기업 지정) 및 동법 시행규칙 제14조의2(우수녹색물류실천기업의 지정기준 및 절차 등)에 따라 '15년 국토교통부로부터 우수녹색물류실천기업 인증을 취득하였으며, '21년 재인증을 통해 현재까지 유지하고 있습니다.

(우수녹색물류실천기업 인증)

- 근거법령 : 「물류정책기본법」 제60조의3

- 인증부처 : 국토교통부

- 최초 인증일 : 2015년 10월 30일 (3년 주기로 갱신)

- 유효기간 : 2022년 1월 3일 ~ 2025년 1월 2일

자. 사업별 손익 현황(연결기준)

<당분기>
(단위: 백만원)

구 분
매출액
영업이익

금액
비중
금액
비중

물류사업
286,862
40.6%
26,993
78.5%

택배사업
318,586
45.1%
6,375
18.5%

글로벌사업
127,778
18.1%
3,189
9.3%

연결조정액
(26,971)
(3.8%)
(2,157)
(6.3%)

연결후금액
706,255
100.0%
34,400
100.0%

<전분기>
(단위: 백만원)

구 분
매출액
영업이익

금액
비중
금액
비중

물류사업
253,417
45.8%
19,789
145.8%

택배사업
246,103
44.4%
(3,268)
(24.1%)

글로벌사업
69,185
12.5%
(775)
(5.7%)

연결조정액
(15,017)
(2.7%)
(2,174)
(16.0%)

연결후금액
553,688
100.0%
13,572
100.0%

<전전분기>
(단위: 백만원)

구 분
매출액
영업이익

금액
비중
금액
비중

물류사업
262,089
48.9%
18,598
73.2%

택배사업
233,607
43.5%
10,323
40.6%

글로벌사업
52,585
9.8%
(1,396)
(5.5%)

연결조정액
(11,765)
(2.2%)
(2,118)
(8.3%)

연결후금액
536,516
100.0%
25,407
100.0%

※ 사업별 세부 매출액은 재무제표 영업부문(주석 4)을 참조해주십시오.

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

가. 요약 연결재무정보 (K-IFRS 적용)

(단위: 천원)

사업연도
구 분
제 67기 1분기
제 66기
제 65기

(2022년 3월말)
(2021년 12월말)
(2020년 12월말)

[유동자산]

694,051,119
702,239,490
577,928,300

ㆍ매출채권 및 기타채권

287,559,076
280,111,030
253,393,339

ㆍ현금 및 현금성 자산

306,331,281
210,571,793
125,635,644

ㆍ재고자산

10,942,608
9,937,244
8,225,114

ㆍ기타

89,218,154
201,619,423
190,674,203

[비유동자산]

3,208,898,415
3,175,381,226
3,210,725,767

ㆍ유형자산

1,613,867,288
1,569,906,686
1,517,030,125

ㆍ무형자산

389,865,402
391,280,159
432,478,820

ㆍ사용권자산

943,619,210
953,257,885
964,891,280

ㆍ상각후원가금융자산
19,017,622
19,017,622
21,308,049

ㆍ당기손익-공정가치측정
 금융자산
4,426,557
4,426,557
2,399,211

ㆍ기타포괄손익-공정가치측정
 금융자산
57,906,507
56,799,401
52,618,856

ㆍ기타

180,195,829
180,692,916
219,999,426

자산총계

3,902,949,534
3,877,620,716
3,788,654,067

[유동부채]

818,801,814
865,858,612
755,214,144

[비유동부채]

1,704,173,121
1,637,790,971
1,795,514,502

부채총계

2,522,974,935
2,503,649,583
2,550,728,646

[자본금]

74,738,140
74,738,140
74,738,140

[자본잉여금]

182,263,121
182,263,121
182,263,121

[자본조정]

△20,620,889
△20,620,889
△632,602

[기타포괄손익누계액]

257,950,503
257,375,494
245,861,691

[매각예정자산과 관련하여 자본으로 직접 인식된 금액]
-
2,050,154
11,473,245

[이익잉여금]

738,467,490
727,328,507
577,699,536

지배기업 소유주지분 합계

1,232,798,365
1,223,134,527
1,091,403,131

[비지배지분]

147,176,234
150,836,606
146,522,290

자본총계

1,379,974,599
1,373,971,133
1,237,925,421

(2022.1.1 ~ 
2022.03.31.)
(2021.1.1 ~ 
2021.12.31.)
(2020.1.1 ~ 
2020.12.31.)

매출액

706,255,458
2,504,131,194
2,215,686,641

영업이익

34,399,525
99,432,892
105,917,310

법인세비용차감전순이익(손실)

18,891,711
215,924,549
10,819,061

당(분)기순이익(손실)

18,044,098
161,832,907
9,096,798

ㆍ지배회사지분순손익
16,650,982
158,718,328
7,430,088

ㆍ비지배지분순이익
1,393,116
3,114,579
1,666,710

지배기업 소유주지분에 대한 기본주당순이익(손실) (원)
1,151
10,804
575

지배기업 소유주지분에 대한 희석주당순이익(손실) (원)
1,151
10,473
548

연결에 포함된 회사수

16개
16개
16개

나. 요약 별도재무정보 (K-IFRS 적용)

(단위 :천원)

사업연도
구 분
제 67기 1분기
제 66기
제 65기

(2022년 3월말)
(2021년 12월말)
(2020년 12월말)

[유동자산]

536,564,100
551,696,163
474,884,432

ㆍ매출채권 및 기타채권

239,104,410
235,442,173
204,453,139

ㆍ현금및현금성 자산

251,947,112
157,360,721
83,333,064

ㆍ재고자산

6,095,992
5,573,700
4,284,457

ㆍ기타

39,416,586
153,319,569
182,813,772

[비유동자산]

2,305,029,742
2,261,047,792
2,259,716,669

ㆍ유형자산

1,387,496,483
1,342,670,770
1,283,471,755

ㆍ사용권자산

283,754,274
288,823,490
282,404,124

ㆍ투자부동산

18,954,760
20,048,445
14,365,151

ㆍ무형자산

16,838,302
15,852,358
22,014,907

ㆍ당기손익-공정가치측정
 금융자산
4,426,557
4,426,557
2,399,211

ㆍ기타포괄손익-공정가치측정
 금융자산
57,849,642
56,742,536
52,556,212

ㆍ기타

535,709,724
532,483,636
602,505,309

자산총계

2,841,593,842
2,812,743,955
2,734,601,101

[유동부채]

702,058,330
748,956,717
654,278,560

[비유동부채]

805,882,731
730,497,274
867,340,935

부채총계

1,507,941,061
1,479,453,991
1,521,619,495

[자본금]

74,738,140
74,738,140
74,738,140

[자본잉여금]

163,067,655
163,067,655
163,067,655

[자기주식]

△19,988,357
△19,988,357
△70

[기타포괄손익누계액]

259,292,101
259,440,677
251,276,517

[매각예정자산과 관련하여 자본으로 직접 인식된 금액]
-
2,050,154
11,473,245

[이익잉여금]

856,543,242
853,981,695
712,426,119

자본총계

1,333,652,781
1,333,289,964
1,212,981,606

종속·관계·공동기업

투자주식의 평가방법

원가법
원가법
원가법

(2022.1.1 ~ 2022.03.31.)
(2021.1.1 ~ 2021.12.31.)
(2020.1.1 ~ 2020.12.31.)

매출액

600,040,303
2,155,710,482
1,928,149,580

영업이익

10,732,624
24,532,731
46,886,096

법인세비용차감전순이익(손실)

8,925,229
209,088,965
5,373,048

당(분)기순이익(손실)

7,823,546
150,634,692
1,761,510

- 기본주당순이익(손실) (원)
541
10,254
136

- 희석주당순이익(손실) (원)
541
9,941
116

2. 연결재무제표

연결 재무상태표

제 67 기 1분기말 2022.03.31 현재

제 66 기말 2021.12.31 현재

(단위 : 원)

제 67 기 1분기말

제 66 기말

자산

유동자산

694,051,119,239

702,239,490,148

현금및현금성자산

306,331,280,603

210,571,792,757

매출채권 및 기타유동채권

287,559,076,178

280,111,030,356

재고자산

10,942,608,194

9,937,244,462

기타유동금융자산

44,514,878,516

157,206,601,350

상각후원가금융자산

2,500,000,000

2,500,000,000

유동 당기손익-공정가치 측정 지정 금융자산

2,400,000,000

3,401,035,616

기타유동자산

37,837,122,308

32,402,738,075

매각예정 또는 소유주에 대한 분배예정으로 분류된 비유동자산이나 처분자산집단

1,966,153,440

6,109,047,532

비유동자산

3,208,898,414,948

3,175,381,226,081

유형자산

1,613,867,287,556

1,569,906,685,770

사용권자산

943,619,210,165

953,257,884,660

투자부동산

18,954,759,628

20,048,444,848

무형자산

389,865,402,488

391,280,159,052

종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산

71,148,456,872

69,100,775,350

장기매출채권 및 기타비유동채권

3,647,895,943

3,972,861,758

기타비유동금융자산

63,624,380,318

63,424,468,571

비유동 상각후원가 측정 금융자산

19,017,621,833

19,017,621,833

비유동 당기손익-공정가치 측정 지정 금융자산

4,426,557,385

4,426,557,385

비유동 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

57,906,507,254

56,799,401,404

이연법인세자산

13,111,372,557

12,965,477,454

순확정급여자산

3,254,081,601

4,726,006,648

기타비유동자산

6,454,881,348

6,454,881,348

자산총계

3,902,949,534,187

3,877,620,716,229

부채

유동부채

818,801,813,860

865,858,612,448

매입채무 및 기타유동채무

294,205,497,148

253,172,921,590

단기차입금

62,346,328,000

62,333,882,000

유동성장기차입금

292,075,479,065

355,357,315,400

당기법인세부채

40,863,645,417

68,973,118,116

유동리스부채

104,109,536,033

98,677,807,767

기타유동금융부채

16,980,080,809

16,919,935,094

기타유동부채

8,221,247,388

10,423,632,481

비유동부채

1,704,173,121,170

1,637,790,971,016

장기매입채무 및 기타비유동채무

3,462,978

16,710,718

사채

286,257,478,886

195,795,620,169

장기차입금

314,276,080,352

322,726,002,280

순확정급여부채

8,837,223,464

7,702,863,764

이연법인세부채

213,327,371,879

214,473,330,189

기타비유동금융부채

92,431,640,676

93,892,383,349

기타비유동부채

4,072,493,631

4,039,886,471

비유동리스부채

784,967,369,304

799,144,174,076

부채총계

2,522,974,935,030

2,503,649,583,464

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본

1,232,798,364,193

1,223,134,526,804

자본금

74,738,140,000

74,738,140,000

자본잉여금

182,263,120,886

182,263,120,886

기타자본구성요소

(20,620,888,988)

(20,620,888,988)

기타포괄손익누계액

257,950,502,732

257,375,493,940

매각예정자산의 자본 직접 인식 금액

2,050,154,209

이익잉여금(결손금)

738,467,489,563

727,328,506,757

비지배지분

147,176,234,964

150,836,605,961

자본총계

1,379,974,599,157

1,373,971,132,765

자본과부채총계

3,902,949,534,187

3,877,620,716,229

연결 포괄손익계산서

제 67 기 1분기 2022.01.01 부터 2022.03.31 까지

제 66 기 1분기 2021.01.01 부터 2021.03.31 까지

(단위 : 원)

제 67 기 1분기

제 66 기 1분기

3개월

누적

3개월

누적

수익(매출액)

706,255,458,366

706,255,458,366

553,687,600,505

553,687,600,505

매출원가

647,904,051,135

647,904,051,135

517,754,369,979

517,754,369,979

매출총이익

58,351,407,231

58,351,407,231

35,933,230,526

35,933,230,526

판매비와관리비

23,951,882,285

23,951,882,285

22,361,303,320

22,361,303,320

영업이익(손실)

34,399,524,946

34,399,524,946

13,571,927,206

13,571,927,206

금융수익

4,802,623,687

4,802,623,687

5,886,805,451

5,886,805,451

금융원가

25,229,489,861

25,229,489,861

24,326,891,729

24,326,891,729

기타영업외손익

3,572,244,184

3,572,244,184

261,235,228,273

261,235,228,273

기타이익

1,765,145,586

1,765,145,586

1,730,056,081

1,730,056,081

지분법이익

1,765,145,586

1,765,145,586

1,730,056,081

1,730,056,081

기타손실

418,337,213

418,337,213

2,027,381

2,027,381

지분법손실

418,337,213

418,337,213

2,027,381

2,027,381

법인세비용차감전순이익(손실)

18,891,711,329

18,891,711,329

258,095,097,901

258,095,097,901

법인세비용

847,613,558

847,613,558

65,857,026,608

65,857,026,608

당기순이익(손실)

18,044,097,771

18,044,097,771

192,238,071,293

192,238,071,293

당기순이익(손실)의 귀속

지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실)

16,650,982,127

16,650,982,127

191,837,309,978

191,837,309,978

비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실)

1,393,115,644

1,393,115,644

400,761,315

400,761,315

기타포괄손익

1,962,089,219

1,962,089,219

6,545,907,221

6,545,907,221

당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)

887,554,673

887,554,673

1,330,997,261

1,330,997,261

해외사업장환산외환차이(세후기타포괄손익)

722,289,873

722,289,873

865,331,115

865,331,115

지분법 적용대상 관계기업과 공동기업의 기타포괄손익에 대한 지분(세후기타포괄손익)

165,264,800

165,264,800

465,666,146

465,666,146

당기손익으로 재분류되지 않는항목(세후기타포괄손익)

1,074,534,546

1,074,534,546

5,214,909,960

5,214,909,960

기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품 평가손익

1,228,773,289

1,228,773,289

5,332,903,099

5,332,903,099

확정급여제도의 재측정손익(세후기타포괄손익)

(154,238,743)

(154,238,743)

(117,993,139)

(117,993,139)

총포괄손익

20,006,186,990

20,006,186,990

198,783,978,514

198,783,978,514

총 포괄손익의 귀속

총 포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분

18,595,373,589

18,595,373,589

198,299,303,047

198,299,303,047

총 포괄손익, 비지배지분

1,410,813,401

1,410,813,401

484,675,467

484,675,467

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)

1,151

1,151

12,841

12,841

희석주당이익(손실) (단위 : 원)

1,130

1,130

12,506

12,506

연결 자본변동표

제 67 기 1분기 2022.01.01 부터 2022.03.31 까지

제 66 기 1분기 2021.01.01 부터 2021.03.31 까지

(단위 : 원)

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본

비지배지분

자본 합계

자본금

자본잉여금

기타자본구성요소

기타포괄손익누계액

매각예정자산의 자본 직접 인식 금액

이익잉여금

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 합계

2021.01.01 (기초자본)

74,738,140,000

182,263,120,886

(632,601,888)

245,861,690,682

11,473,245,120

577,699,536,269

1,091,403,131,069

146,522,289,726

1,237,925,420,795

당기순이익(손실)

191,837,309,978

191,837,309,978

400,761,315

192,238,071,293

환율변동

780,514,691

780,514,691

84,816,424

865,331,115

지분법자본변동

465,666,146

465,666,146

465,666,146

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 평가손익 적립금

5,333,805,371

5,333,805,371

(902,272)

5,332,903,099

확정급여제도의 재측정요소

(117,993,139)

(117,993,139)

(117,993,139)

기타포괄손익

6,579,986,208

191,719,316,839

198,299,303,047

484,675,467

198,783,978,514

우선주에 대한 배당

(250,000,000)

(250,000,000)

250,000,000

자기주식 거래로 인한 증감

(2,725,556,750)

(2,725,556,750)

(2,725,556,750)

배당금지급

(8,968,575,600)

(8,968,575,600)

(8,968,575,600)

종속기업의 배당

(320,000,000)

(320,000,000)

대체와 기타 변동에 따른 증가(감소), 자본

2,520,850,805

(11,404,415,885)

8,883,565,080

기타거래

(552,156,882)

552,156,882

2021.03.31 (기말자본)

74,738,140,000

182,263,120,886

(3,358,158,638)

254,410,370,813

68,829,235

769,635,999,470

1,277,758,301,766

146,936,965,193

1,424,695,266,959

2022.01.01 (기초자본)

74,738,140,000

182,263,120,886

(20,620,888,988)

257,375,493,940

2,050,154,209

727,328,506,757

1,223,134,526,804

150,836,605,961

1,373,971,132,765

당기순이익(손실)

16,650,982,127

16,650,982,127

1,393,115,644

18,044,097,771

환율변동

704,592,116

704,592,116

17,697,757

722,289,873

지분법자본변동

165,264,800

165,264,800

165,264,800

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 평가손익 적립금

1,228,773,289

1,228,773,289

1,228,773,289

확정급여제도의 재측정요소

(154,238,743)

(154,238,743)

(154,238,743)

기타포괄손익

2,098,630,205

16,496,743,384

18,595,373,589

1,410,813,401

20,006,186,990

우선주에 대한 배당

(250,000,000)

(250,000,000)

250,000,000

자기주식 거래로 인한 증감

배당금지급

(8,681,536,200)

(8,681,536,200)

(8,681,536,200)

종속기업의 배당

(5,321,184,398)

(5,321,184,398)

대체와 기타 변동에 따른 증가(감소), 자본

(2,050,154,209)

2,050,154,209

기타거래

(1,523,621,413)

1,523,621,413

2022.03.31 (기말자본)

74,738,140,000

182,263,120,886

(20,620,888,988)

257,950,502,732

738,467,489,563

1,232,798,364,193

147,176,234,964

1,379,974,599,157

연결 현금흐름표

제 67 기 1분기 2022.01.01 부터 2022.03.31 까지

제 66 기 1분기 2021.01.01 부터 2021.03.31 까지

(단위 : 원)

제 67 기 1분기

제 66 기 1분기

영업활동현금흐름

33,265,144,556

41,657,899,089

영업으로부터 창출된 현금

62,044,962,120

44,178,368,137

이자수취(영업)

1,492,847,388

133,497,191

법인세납부(환급)

(30,272,664,952)

(2,653,966,239)

투자활동현금흐름

89,844,089,543

118,850,055,769

유형자산의 취득

(32,643,081,792)

(13,494,857,291)

유형자산의 처분

142,579,810

696,844,270

무형자산의 취득

(1,278,445,440)

(400,655,819)

무형자산의 처분

56,500,000

매각예정비유동자산의 매각대금 선수취

263,600,000

매각예정 또는 소유주에 대한 분배예정으로 분류된 비유동자산이나 처분자산집단의 처분

8,051,230,000

153,350,000,000

관계기업에 대한 투자자산의 취득

(956,500,000)

(6,173,550,000)

당기손익인식금융자산의 취득

81,099,587,678

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산의 취득

(2,000,137,500)

(346,518,300)

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산의 처분

2,468,382,020

793,707,490

임차보증금의 증가

(2,004,706,978)

(3,318,524,757)

임차보증금의 감소

987,785,427

1,687,115,220

대여금의 증가

(16,952,740)

단기금융상품의 취득

(6,000,000,000)

(103,781,044,725)

단기금융상품의 처분

122,065,035,616

10,005,788,944

장기금융상품의 취득

(76,726,305)

(3,052,833,701)

장기금융상품의 처분

835,389,500

배당금수취

467,504,800

966,560,000

정부보조금의 수취

301,069,885

재무활동현금흐름

(29,004,758,305)

(109,176,355,664)

사채의 증가

89,596,320,000

장기차입금의 상환

(2,783,259,123)

단기차입금의 증가

79,820,533

단기차입금의 상환

(12,000,000,000)

유동성장기차입금의 상환

(68,808,677,399)

(42,305,966,417)

상환우선주 상환

(3,555,000,000)

(14,223,000,000)

자기주식의 취득

(2,725,556,750)

이자지급

(13,907,963,646)

(10,770,551,665)

리스부채 상환

(29,386,178,137)

(26,911,101,365)

배당금지급

(160,000,000)

(320,000,000)

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과

1,655,012,052

2,185,745,588

현금및현금성자산의순증가(감소)

95,759,487,846

53,517,344,782

기초현금및현금성자산

210,571,792,757

125,635,643,814

기말현금및현금성자산

306,331,280,603

179,152,988,596

3. 연결재무제표 주석

제 67 기 1분기 : 2022년 3월 31일 현재

제 66 기 1분기 : 2021년 3월 31일 현재

주식회사 한진과 그 종속기업

1. 일반사항

1.1 지배기업의 개요 

주식회사 한진(이하 "지배기업")과 그 종속기업(이하 지배회사와 종속기업을 "연결실체")은 1958년 3월 10일에 설립되어 화물운송, 항만하역,택배사업 등을 주 사업목적으로 하고 있는 주권상장법인으로서 서울특별시 소재의 본사와 국내외 주요 도시 및 항만에 3본부 27개 지점을 운영하고 있습니다. 보고기간말 현재 지배기업의 최대주주는 (주)한진칼(지분율: 24.16%)이며
,
(주)한진칼을 포함한 특수관계자 보유지분은 27.
4
5%입니다.

1.2 종속기업의 현황

회사명
업종
소재지
결산월
지분율(%)

당분기말
전기말

부산글로벌물류센터(주)
일반창고업
한국
12월
51.00
51.00

한진울산신항운영(주)
항만시설운영
한국
12월
51.00
51.00

한진인천컨테이너터미널(주)
항만시설운영
한국
12월
100.00
100.00

한진평택컨테이너터미널(주)(주2)
항만시설운영
한국
12월
68.00
68.00

한진부산컨테이너터미널(주)(주1)
항만시설운영
한국
12월
62.87
62.87

HANJIN INTERMODAL AMERICA,INC.
운송/서비스업
미국
12월
100.00
100.00

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.
운송업
중국
12월
75.00
75.00

JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE
운송업
우즈베키스탄
12월
51.00
51.00

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
국제물류주선업 등
홍콩
12월
100.00
100.00

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHANGHAI) CO.,LTD.
운송업
중국
12월
100.00
100.00

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (DALIAN) CO.,LTD.
운송업
중국
12월
100.00
100.00

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHENZHEN) CO.,LTD.
운송업
중국
12월
100.00
100.00

HANJIN GLOBAL LOGISTICS MYANMAR Co.,Ltd.
운송업
미얀마
3월
100.00
100.00

HANJIN GLOBAL LOGISTICS EUROPE s.r.o.
운송업
체코
12월
100.00
100.00

HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED(주3)
국제물류주선업 등
베트남
12월
99.15
90.00

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (CAMBODIA) CO.,LTD.
국제물류주선업 등
캄보디아
12월
100.00
100.00

(주1) 보통주에 대한 명목상 지분율이며, 유효 지분율은 83.82%입니다.

(주2) 당기 중 평택컨테이너터미날 주식회사에서 한진평택컨테이너터미널 주식회사로 상호를 변경하였습니다.

(주3) 당기 중 3,797백만원을 추가 출자하였습니다.

1.3 종속기업의 요약 재무정보

<당분기말 및 당분기>
(단위: 백만원)

기업명
당분기말
당분기

자산
부채
매출액
당기손익

부산글로벌물류센터(주)
10,705
3,834
1,414
192

한진울산신항운영(주)
5,666
593
1,491
20

한진인천컨테이너터미널(주)
353,321
244,448
14,282
130

한진평택컨테이너터미널(주)
35,046
10,273
6,929
(793)

한진부산컨테이너터미널(주)
645,215
668,888
45,893
11,081

HANJIN INTERMODAL AMERICA,INC.
15,031
6,815
17,208
74

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.
6,396
2,782
3,589
40

JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE
1,293
163
397
30

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
2,567
2,569
3,237
6

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHANGHAI) CO.,LTD.
2,728
682
2,863
4

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (DALIAN) CO.,LTD.
2,258
244
603
(11)

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHENZHEN) CO.,LTD.
5,543
4,656
9,353
279

HANJIN GLOBAL LOGISTICS MYANMAR Co., Ltd.
758
921
215
(52)

HANJIN GLOBAL LOGISTICS EUROPE s.r.o.
9,051
3,190
7,966
626

HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
14,168
7,475
15,697
506

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (CAMBODIA) CO.,LTD.
2,728
1,408
2,049
130

상기 요약재무정보는 지배기업과 연결대상 종속기업간의 내부거래 상계전 재무제표를 기준으로 작성되었으며, 종속기업 재무제표는 회계정책의 일치를 위하여 조정된 재무제표입니다.

<전분기말 및 전분기>
(단위: 백만원)

기업명
전분기말
전분기

자산
부채
매출액
당기손익

부산글로벌물류센터(주)
10,591
3,928
1,089
67

한진울산신항운영(주)
5,465
617
1,232
93

한진인천컨테이너터미널(주)
358,714
252,187
14,609
503

한진평택컨테이너터미널(주)
37,235
14,351
7,202
(789)

한진부산컨테이너터미널(주)
623,425
669,171
34,944
5,122

HANJIN INTERMODAL AMERICA,INC.
10,991
3,502
9,167
141

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.
3,465
325
1,563
49

JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE
1,225
140
393
17

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
3,069
2,869
2,417
(78)

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHANGHAI) CO.,LTD.
2,490
670
2,095
21

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (DALIAN) CO.,LTD.
1,993
90
258
(21)

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHENZHEN) CO.,LTD.
2,172
1,670
1,943
(8)

HANJIN GLOBAL LOGISTICS GUANGZHOU CO.,LTD.
845
504
695
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS MYANMAR Co., Ltd.
1,870
1,697
861
4

HANJIN GLOBAL LOGISTICS EUROPE s.r.o.
5,667
1,402
2,651
32

HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
6,208
4,651
6,624
53

상기 요약재무정보는 지배기업과 연결대상 종속기업간의 내부거래 상계전 재무제표를 기준으로 작성되었으며, 종속기업 재무제표는 회계정책의 일치를 위하여 조정된 재무제표입니다.

2. 재무제표 작성기준 및 회계정책의 변경

2.1 분기연결재무제표 작성기준

연결실체의 분기연결재무제표는 연차연결재무제표가 속하는 기간 일부에 대하여 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'를 적용하여 작성하는 요약중간연결재무제표입니다. 

동 요약중간연결재무제표에 대한 이해를 위해서는 한국채택국제회계기준에 따라 작성된 2021년 12월 31일자로 종료하는 회계연도에 대한 연차연결재무제표를 함께 이용하여야 합니다.

2.2 제ㆍ개정된 기준서의 적용

2022년 1월 1일부터 시행되는 회계기준이 있으나, 그 기준들은 연결실체의 연결재무제표에 중요한 영향을 미치지 않으며, 이를 제외하고는 중간연결재무제표의 작성에 적용된 유의적 회계정책은 2021년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차연결재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다.

2022년 1월 1일부터 조기 적용 가능한 새로운 회계기준이 있으나, 연결실체는 중간재무제표 작성 시 조기 적용한 제ㆍ개정 기준서가 없습니다.

2.3 중요한 회계추정 및 판단

중간연결재무제표 작성을 위해 연결실체 회계정책의 적용과 추정 불확실성의 주요 원천에 대해 경영진이 내린 중요한 판단은 2021년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차연결재무제표와 동일합니다.

COVID-19의 확산은 국내외 경제에 중대한 영향을 미치고 있습니다. 이는 생산성 저하와 매출의 감소나 지연, 기존 채권의 회수 등에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며 이로 인해 당사의 재무상태와 재무성과에도 부정적인 영향이 발생할 수 있습니다. 재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 COVID-19에 따른 불확실성의 변동에 따라 조정될 수 있으며, COVID-19로 인하여 당사의 사업, 재무상태 및 재무성과 등에 미칠 궁극적인 영향은 현재 재무제표에 반영된 추정치와 다를수 있습니다.

3. 공정가치

당분기 중 연결실체의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다.

3.1 금융상품 종류별 공정가치

연결실체는
보고기간말 현재
공정가치로
후속 측정
되지 않는 상각후원가로 인식되는
금융자산 및 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다.

3.2
공정가치 서열체계

공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 수준 1: 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의(조정되지 않은) 공시가격

- 수준 2: 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한 자산이나 부채에 대한 투입변수. 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함

- 수준 3: 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 자산이나 부채에 대한 투입변수 (관측가능하지 않은 투입변수)

공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

① 당기손익-공정가치측정금융자산 :

파생상품자산
-
3,802
-
3,802

수익증권
-
-
6,826
6,826

② 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

지분상품
46,789
-
5,375
52,164

③ 당기손익-공정가치측정금융부채 :

파생상품부채
-
-
8,183
8,183

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

① 당기손익-공정가치측정금융자산 :

파생상품자산
-
2,050
-
2,050

수익증권
-
-
7,828
7,828

② 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

지분상품
47,682
-
5,427
53,109

③ 당기손익-공정가치측정금융부채 :

파생상품부채
-
-
8,183
8,183

4. 영업부문정보

(1) 영업부문에 대한 일반정보

연결실체의 영업부문은 총 7개의 사업부문으로 구성되어 있으며, 각 사업부문이 제공하는 용역 또는 재화에 근거하여 다음과 같이 분류할 수 있습니다.

사업부문
주요 제공 용역 또는 재화

육운
공로(고속도로, 국도, 지방도) 또는 철도를 이용한 화물 수송 서비스

하역
항만에서 화물을 선박에 적하 및 양하 또는 부선으로의 운송 서비스

해운
선박을 이용한 화물의 해상 운송 서비스

창고
화물의 보관 및 운송 서비스

글로벌(구, 국제)(주1)
화물 운송 계약의 중개 및 대리 서비스

택배
상품, 서류 등에 대한 운송을 의뢰받아 지정된 장소까지 직접 배달하는 서비스

차량종합(주2)
차량 관련 부가 서비스의 제공

(주1) 당기 중 국제사업부에서 글로벌사업부로 영업부문의 명칭을 변경하였습니다.
(주2) 동 사업부문에서 렌터카사업은 전기 이전에 매각하여 주요 제공 용역 또는 재화에서 제외되었습니다.

(2) 영업부문의 재무현황

<당분기>
(단위: 백만원)

구분
육운
하역
해운
창고
글로벌
택배
차량종합
연결조정
합계

매출액

총매출액
103,245
101,313
8,724
4,654
127,778
318,586
68,926
(26,971)
706,255

내부매출액
(691)
(5,433)
-
-
(20,847)
-
-
26,971
-

외부매출액
102,554
95,880
8,724
4,654
106,931
318,586
68,926
-
706,255

영업손익
81
24,837
1,118
1,131
3,189
6,375
(174)
(2,157)
34,400

감가상각비/상각비
2,116
11,641
1,457
1,486
1,289
13,566
386
2,157
34,098

<전분기>
(단위: 백만원)

구분
육운
하역
해운
창고
글로벌
택배
차량종합
연결조정
합계

매출액

총매출액
89,309
90,347

8,69
3

4,340
69,185
246,103
60,728
(15,017)

553,68
8

내부매출액
(621)
(5,100)
-
-
(9,296)
-
-
15,017
-

외부매출액
88,688
85,247

8,69
3

4,340
59,889
246,103
60,728
-

553,68
8

영업손익
361
17,461
1,519
980
(775)
(3,268)
(532)
(2,174)
13,572

감가상각비/상각비
1,557
11,184
1,330
1,799
1,184
10,852
641
2,174
30,721

(3) 고객과의 계약에서 생기는 수익

연결실체의 고객과의 계약에서 생기는 수익은 다음과 같이 구분됩니다.

<당분기>
(단위: 백만원)

구 분
육운
하역
해운
창고
글로벌
택배
차량종합
합계

한시점에 인식
-
-
-
-
-
-
68,926
68,926

기간에 걸쳐 인식
102,554
95,880
8,724
4,654
106,931
318,586
-
637,329

합 계
102,554
95,880
8,724
4,654
106,931
318,586
68,926
706,255

<전분기>
(단위: 백만원)

구 분
육운
하역
해운
창고
글로벌
택배
차량종합
합계

한시점에 인식
-
-
-
-
-
-
60,728
60,728

기간에 걸쳐 인식
88,688
85,247

8,69
3

4,340
59,889
246,103
-

492,9
60

합 계
88,688
85,247

8,69
3

4,340
59,889
246,103
60,728

553,68
8

5. 우발부채와 주요 약정사항

(1)

당분기말 현재
연결실체
의 주요 유형자산 등의 담보제공 내역은 다음과 같습 니다.

(단위: 백만원)

구 분
담보자산 내역
장부가액
담보설정액
채권자
비고(주2)

토지, 건물
부산 사하구 구평동 외
116,578
52,000
(주)국민은행
차입금, 회사채

토지, 건물
인천 중구 북성동 외
481,694
287,038
한국산업은행
회사채 외

기계장치
택배 자동분류기
8,292

토지, 건물
경기도 안산시 단원구 외
104,112
72,000
농협은행(주) 등
차입금

토지, 건물
경기도 양주시 은현면 외
103,784
54,000
(주)우리은행
회사채

토지
대전 유성구 대정동 300-1
36,201
36,000
한국산업은행 등
차입금(주1)(주3)

종속기업
한진인천컨테이너터미널(주) 주권
148,743
157,200
한국산업은행 등
PF차입금(주4)

관계기업
서울복합물류프로젝트금융투자(주) 주권
20,325
416,000
교보생명보험 등
관계기업 PF차입금

공동기업
인천글로벌물류센터(주) 주권
7,124
10,710
케이비증권주식회사
공동기업 차입금

기타포괄손익
 -공정가치측정금융자산

(주)GS
리테일
주식

17,961
14,950
한국증권금융(주)
차입금

장
ㆍ
단기금융상품

외화정기예금
892
7,259
(주)신한은행 등
차입금

원화정기예금
6,327
질권설정

상각후원가금융자산
인천항만공사채권
19,018
157,200
한국산업은행
PF차입금(주4)

현금및현금성자산
예금
8,524

장기금융상품
부채상환적립금
4,209

유형자산
건설중인자산 등
190,917

무형자산
소프트웨어 등
2,651

건물,
기계장치

경기도 평택시 포승읍
등

4,790
5,000
한국산업은행
차입금(주5)

장기금융상품
정기예금
6,726
6,726
뉴포트크레인(유)
금융리스

건물
경상남도 창원시 진해구 외
7,980
6,000
(주)부산은행
장기차입금

합 계
1,296,848
1,282,083

(주1)
연결실체는 대전Mega-Hub 물류센터 신설을 위해 건설공사보험(부보금액: 156,412백만원)에 가입하고 있으며, 이를 차입금에 대한 
담보(근질권)로 제공하고 있습니다.

(주2) 연결실체의 자산 일부(건물, 기계장치 등)는 재산종합보험(총 부보금액:
802,356백만원)에 가입되어 있으며, 연결실체의 차입금 등에 
대한 담보(근질권)로 제공하고 있습니다.

(주3) 연결실체는 대전Mega-Hub 물류센터 신설을 위해 한국산업은행 등과 공동 대출약정을 체결하였으며, 당분기말 현재 연결실체가 차입한 
금액은 300억원입니다.

(주4) 당분기말 현재 연결실체는 완성토목공사물보험 등(부보금액:

298,471백만원)에 가입하고 있으며, 이를 PF차입금에 대한 담보(근질권)로 
제공하고 있습니다.

(주5) 건물(장부금액 575백만원)과 기계장치(크레인 7대, 장부가액

4,215백만원)는 각각 차입금에 대한 담보(저당권과 양도담보)로 제공하고 
있습니다.

(2) 제공받은 지급보증내역

당분기말 현재 연결실체의 계약이행과 관련하여 서울보증보험(주)으로부터 58,456백만원 한도의 지급보증을 제공받고 있으며, 연결실체가 발행한 FRN 외화사채 2건에 대하여 각 주관사인 (주)우리은행 및 (주)국민은행으로부터 각각 USD 26,520천 및 USD 17,000천 한도의 지급보증을 제공받고 있습니다.

당분기말 현재 연결실체는 (주)대한항공 화물대리점의 공동운영사 Myanmar Global Service LTD로부터 SGD 500천 한도의 지급보증을 제공받고 있습니다.

(3) 제공한 지급보증내역

연결실체는 특수 Container 리스비 지급과 관련하여 Klinge에
USD 350
천의 지급보증을 제공하고 있습니다.

연결실체는 지급이행과 관련하여 서울보증보험(주)을 통해 대한항공에 USD 370천의 지급보증을 제공하고 있습니다.

연결실체는 공동기업인 인천글로벌물류센터(주)의 대출약정에 따라 107억원 한도로 채무자 사업의 계속에 지장을 초래할 것으로 우려되거나 대출약정채무를 지급하기에부족할 것으로 합리적으로 판단되는 경우 또는 대출약정상 기한의 이익 상실 사유가 발생하여 채권자가 자금의 보충을 요청하는 경우 동사의 부족자금을 보충해 주어야 할 자금보충 의무가 있습니다.

(4) 당분기말 현재 연결실체가 금융기관과 체결한 약정내역은 다음과 같습니다.

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천USD)

제공자
약정내역
한도금액

농협은행(주)
신용공여(Credit Line)
10,000

(주)하나은행
BTB구매자금대출
8,000

운영자금대출
500

매출채권담보대출
50

시설자금대출
(주3)

25,000

한국산업은행
(주1)

시설자금대출
(주3)

60,000

운영자금대출
2,000

PF 장기대출약정
(주2)

126,000

PF 신용공여약정
(주2)

5,000

신용공여(Credit Line)
20,000

(주)우리은행

시설자금대출
(주3)

50,000

신용공여(Credit Line)
8,000

(주)신한은행
운영자금대출
20,000

운영자금대출
USD 700

당좌차월
3,000

시설자금대출
(주3)

45,000

이자율스왑
605

(주)부산은행
일반자금대출
8,000

한국증권금융(주)
주식담보대출
11,500

합 계
402,655

USD 700

(주1) 한국산업은행은 연결실체에 총 2,700억원의 여신한도를 제공하고 있습니다.

(주2)
연결실체는 인천신항 I-1단계 컨테이너부두 A터미널 상부시설공사 및 운영사업과 관련하여 한국산업은행을 대리은행으로 하는 채권단과
126,000
백만원의 장기차입약정과
5,000
백만원의 신용공여약
정을
체결하고 있습니다.

(주3) 연결실체는 대전Mega-Hub 물류센터 신설을 위해 한국산업은행, (주)우리은행, (주)신한은행 및 (주)하나은행과 공동 대출약정을 체결하였으며, 대출약정은 1,800억원(채권최고액2,160억원)의 한도를 제공하고 있습니다.

(5)

당분기말 현재 연결실체가 피고로 계류중인 손해배상청구 등의
소송은

16
건(소송가액:
2,712
백만원)
이며,
연
결실
체
는

당분기말 현재 피고로 계류중인 소송사건과 관련하여
1,231
백만
원의 소송충당부채를 설정하였습니
다.

(6)
연결실체는

이자율 스왑계약 및 통화스왑계약을 체결하고 있습니다.
연결실체는 동 파생상품에 대해 위험회피회계를 적용하고 있지 않습니다.

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천USD)

거래금융기관
종류
거래개시일
만기일
명목금액
수취금리
지급금리

(주)우리은행
이자율스왑
2020-05-25
2025-05-26
15,000
KRW 91CD + 2.08%
3.26%

(주)신한은행
이자율스왑
2020-06-26
2023-06-30
20,000

KRW 91CD +
1.90%

3.30%

(주)국민은행
통화스왑(주1)
2020-10-28
2023-11-09
USD 17,000

Libor 3M +
1.30%

2.03%

(주)우리은행
통화스왑(주1)
2019-06-27
2022-06-27
USD 26,000
Libor 3M + 0.95%
2.35%

(주1) 연결실체가 (주)국민은행 및 (주)우리은행과 체결한 통화스왑에 적용되는 계약환율은 각각 1,130.0원(KRW/USD)과
1,156.8원(KRW/USD)입니다.

(7) 한진부산컨테이너터미널(주) 관련 주주간 약정사항

지배기업은 부산항만공사 및 뉴포트글로벌 유한회사와 함께 종속기업인 한진부산컨테이너터미널(주)의 증자에 참여하였으며, 다음과 같은 주주간 약정(우선주 발행일인2017년 6월 13일로부터 15년간 유효)을 체결하였습니다.

1) 뉴포트글로벌 유한회사가
취득한
무의결권 우선주식 1,450,330주에 대해 감자를 청구할 권리가 부여됨.

2) 뉴포트글로벌 유한회사는 우선주 발행일로부터 4년 3개월, 9년 3개월 및 13년 9개월이 되는 날로부터 각각 3개월 동안, 전체 무의결권 우선주식의 각각 15%, 25%, 60%에 해당하는 주식에 대해 감자를 청구할 수 있음.

3) 감자청구권 행사 시 감자가격은 당초 뉴포트글로벌 유한회사의 투자규모, 각 감자시점까지 배당, 감자, 기타의 방법으로 회수한 금원, 한진부산컨테이너터미널(주)의 청산가치 등을 고려하여 각 행사 시점 별로 계약에서 미리 정한 절차와 방법에 따라 산정한 금액으로 하며, 이를 우선주 발행일로부터 각 5년, 10년, 15년이 되는 날까지 지급하기로 함.

4) 지배기업의 주식매수권: 뉴포트글로벌 유한회사의 감자청구권 행사가 있는 경우 지배기업은 감자 청구 대상 우선주식의 전부 또는 일부를 감자청구권 행사가격에 매수할 수 있는 주식매수권 행사 가능.

5) 뉴포트글로벌 유한회사의 동반매도청구권: 뉴포트글로벌 유한회사의 감자청구 후감자나 지배기업에 의한 주식매수가 이루어지지 않는 경우 또는 지배기업이 주주간 계약을 중대하게 위반한 경우 등의 사유 발생 시, 뉴포트글로벌 유한회사는 제3자에게 우선주식을 매각하면서 지배기업 보유 보통주식도 함께 매각할 수 있는 동반매도청구권 행사 가능.

6) 지배기업의 우선매수권 및 제3자 지정권 등: 뉴포트글로벌 유한회사의 동반매도청구통지가 있는 경우 지배기업은 직접 또는 제3자를 지정하여 동반매도의 대상이 되는 주식을 매수할 수 있는 우선매수권을 행사할 수 있고, 부산항만공사는 부산항만공사 보유 주식 전부를 제3자에 함께 매도할 것을 청구할 수 있는 동반매도참여권을 행사할 수 있음. 지배기업은 뉴포트글로벌 유한회사의 동반매도청구통지가 없는 경우에도 동반매도청구권을 행사할 수 있는 기간 중 언제든지 동반 매도의 대상이 되는주식을 매수할 자를 지정하는 제3자 지정권을 행사할 수 있음.

7) 지배기업의 감자청구권: 지배기업은 우선주식 발행일로부터 5년, 10년 시점에 뉴포트글로벌 유한회사 보유 우선주식 전부를 감자할 것을 청구할 수 있음. 이 경우 감자가격은 우선주 투자금액 미회수액에 우선주의 참가배분액을 합산한 금액으로 하기로 함.

8) 지배기업이 보유한 한진부산컨테이너터미널(주) 주식 3,647,141주에 대해서 질권
설정
되
어 있음.

(8) (주)휴데이터스 관련 주주간 약정사항
피투자회사의 공동약정에 참여한 상대방 회사는 당기말까지 피투자회사에 660백만원의 추가출자의무가 존재합니다. 동 의무를 위반하는 경우 연결실체는 상대방 회사가 보유한 피투자회사의 지분을 행사가격에 매수할 수 있는 권리와 연결실체가 보유한 피투자회사의 지분을 상대방 회사에게 행사가격으로 매도할 수 있는 권리를 보유하고 있습니다. 연결실체는 두 권리 중 하나의 권리를 선택하여 행사할 수 있습니다.

6. 특수관계자 공시

(1) 특수관계자 현황

구 분
특수관계자의 명칭

유의적인 영향력을 미치는 회사
(주)한진칼

관계기업 및 공동기업
마산항제4부두운영(주)
HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
포항항7부두운영(주)
서울복합물류프로젝트금융투자(주)
서울복합물류자산관리(주)
(주)한국티비티
TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD
인천내항부두운영(주)(주2)
인천글로벌물류센터(주)(주1)
(주)휴데이터스(주4)

기타 특수관계자
(주)대한항공
정석기업(주)
한국공항(주)
한진정보통신(주)
(주)한진관광
(주)에어코리아
태일통상(주)
태일캐터링(주)
청원냉장(주)
세계혼재항공화물(주)
토파스여행정보(주)
기타(주3)

(주1) 전기 중 신규 편입 되었습니다.

(주2) 피투자기업에 대한 지분율이 20%에 미달하나, 피투자기업의 이사회 등 의사결정기구참여를 통하여 유의적인 영향력을 행사할 수 있으므로 관계기업투자주식으로 계정을 분류하였습니다.

(주3) 연결실체가 속해있는 기업집단 소속회사가 포함되어 있습니다.

(주4) 당기 중 신규 출자로 설립하였습니다.

(2) 매출 및 매입 등

(단위: 백만원)

특수관계자
매 출 등(주1)
매 입 등(주1)

당분기
전분기
당분기
전분기

유의적인 영향력을 미치는 회사:

(주)한진칼

1
23
183
148

관계기업 및 공동기업:

서울복합물류자산관리(주)
48
47
-
-

서울복합물류프로젝트금융투자(주)
-
-
614
606

포항항7부두운영(주)
-
-
1,177
1,061

인천내항부두운영(주)
347
281
114
111

기타
81
-
7
77

기타특수관계자:

(주)대한항공
6,513
5,043
480
135

정석기업(주)
119
85
1,093
950

한국공항(주)
886
769
236
272

한진정보통신(주)
11
6
3,172
2,529

(주)한진관광
4
3
5
-

세계혼재항공화물(주)
-
-
505
270

기타
188
106
734
100

합 계
8,198
6,363
8,320
6,259

(주1) 리스 관련 거래는 제외되어 있습니다.

(3) 채권 및 채무(차입금 및 대여금 제외)

(단위: 백만원)

특수관계자
채권 등(주1)
채무 등(주1)

당분기말
전기말
당분기말
전기말

유의적인 영향력을 미치는 회사:

(주)한진칼
125
125
43
22

관계기업 및 공동기업:

서울복합물류자산관리(주)
18
20
-
-

서울복합물류프로젝트금융투자(주)
11,910
11,799
-
-

포항항7부두운영(주)
-
-
526
94

인천내항부두운영(주)
133
103
64
40

기타
20
22
3
367

기타특수관계자:

(주)대한항공
3,785
3,762
3,615
537

정석기업(주)

1,658
1,586
1
-

한국공항(주)
326
326
86
85

한진정보통신(주)
1
1
1,197
1,640

(주)한진관광
1
-
-
-

세계혼재항공화물(주)
-
-
161
258

기타
108
73
48
65

합 계
18,085
17,817
5,744
3,108

(주1) 리스 관련 거래는 제외되어 있습니다.

(4) 특수관계자와의 리스 약정계약에 따라 지급한 금액과 연결재무제표에 인식한 리스부채 및 이자비용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
회사의 명칭
지급액

리스부채

이자비용

당분기
전분기
당분기말
전기말
당분기
전분기

관계기업 및 
공동기업
서울복합물류프로젝트금융투자(주)
5,881
5,899
191,517
206,565
3,527
3,326

기타특수관계자
대한항공(주)
105
100
308
252
5
8

한국공항(주)
40
-
56
95
1
-

합 계
6,026
5,999
191,881
206,912
3,533
3,334

(5) 지분거래 등

<당분기>
(단위: 백만원)

거래내용
거래상대방
금 액

배당
(주)한국티비티
272

배당
인천내항부두운영(주)
196

지분취득
(주)휴데이터스
957

합 계
1,425

<전분기>
(단위: 백만원)

거래내용
거래상대방
금 액

배당
TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD
2,901

배당
(주)한국티비티
227

지분취득
인천글로벌물류센터(주)
6,174

합 계
9,302

(6)
당분기 중
특수관계자가 보유하고 있는 지배기업의
회사채
액면가액의
변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
정석기업(주)

기초
6,500

증가
1,000

감소
(1,000)

기말
6,500

(
7) 연결실체는 특수관계자를 위하여 지급보증(자금보충의무 포함) 및 담보를 제공하고 있습니다 (주석 5 참조).

(8) 당분기 및 전분기 중 연결실체의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대한 중요한 권한과 책임을가진 이사(비상임 포함) 및 감사가 포함된 주요 경영진 전체(비등기임원 포함)에 대한 보상 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

급여
1,354
1256

퇴직급여
361
232

합 계
1,715
1,488

7.
매출채권및기타채권

(1) 당분기말 및 전기말 현재
매출채권 및 기타채권
의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

매출채권
280,301
2,444
275,369
2,408

대손충당금
(429)
(592)
(508)
(392)

미수금
5,480
1,796
2,555
1,957

미수수익
2,207
-
2,695
-

합 계
287,559
3,648
280,111
3,973

(2) 당분기 및 전분기의 대손충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

기초
900
1,624

대손상각비(환입)
230
(4)

기타
(109)
-

기말
1,021
1,620

(3) 보고기간말 현재 연결실체가 보유한 매출채권 및 기타채권의 통상적인 만기는 
30일에서 90일 이내이며, 장부금액과 공정가치의 차이가 중요하지 않습니다.

8. 재고자산

당분기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

저장품
8,466
8,064

상품
2,477
1,873

합 계
10,943
9,937

9. 유형자산

(1)

당분기 및 전분기의
유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
취득
처분
대체(주1)
감가상각비
매각예정
비유동자산
대체(주2)
기타증감(주3)
기말

토지
872,911
-
-
209
-
-
-
873,120

건물
247,267
921
-
806
(2,015)
-
-
246,979

구축물
60,957
2,903
(51)
1,751
(985)
-
-
64,575

기계장치
246,099
7,324
(19)
4,978
(5,371)
-
-
253,011

선박
38,792
3
-
913
(875)
-
-
38,833

차량운반구
8,526
309
(3)
886
(659)
(1,966)
2
7,095

공구기구와비품
10,318
1,162
-
1,490
(1,017)
-
14
11,967

건설중인자산
85,037
44,663
-
(12,077)
-
-
664
118,287

합 계
1,569,907
57,285
(73)
(1,044)
(10,922)
(1,966)
680
1,613,867

(주1)
건설중인자산에서 무형자산으로
1,044백만원이 대체되었습니다.

(주2)
당분기말 현재 매각이 진행중인 차량운반구의 장부금액을 매각예정비유동자산으로 분류하였습니다

(주
석 36 참조)
.

(주3) 차입원가자본화 및 환율변동효과 등으로 인한 증감입니다.

<전분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
취득
처분
대체(주1)
감가상각비
매각예정
비유동자산
대체(주2)
기타증감(주3)
기말

토지
874,774
146
(205)
-
-
(82)
-
874,633

건물
246,965
1,583
(2,760)
5,594
(1,987)
-
215
249,610

구축물
55,313
486
(793)
5,457
(743)
-
-
59,720

기계장치
217,154
4,390
-
926
(4,396)
-
(43)
218,031

선박
42,089
-
-
-
(823)
-
-
41,266

차량운반구
9,016
416
(144)
452
(725)
-
17
9,032

공구기구와비품
10,401
413
(29)
414
(882)
_
21
10,338

건설중인자산
61,318
9,791
-
(14,023)
-
-
(175)
56,911

합 계
1,517,030
17,225
(3,931)
(1,180)
(9,556)
(82)
35
1,519,541

(주1)

건설중인자산에서 무형자산으로 1,180백만원이 대체되었습니다.

(주2) 전분기말 현재 매각이 완료 또는 진행중인 토지의 장부금액을 매각예정비유동자산으로 분류하였습니다.

(주3)
차입원가자본화 및 환율변동효과 등으로 인한 증감입니다.

(2) 당분기말

현
재
한
국
산
업
은행 등 차입금 및 사채와 관련하여 상기 유형자산 중 일부가 담보로 제공되어 있
습니다
(
주석
5

참
조
).

10. 사용권자산

(1) 당분기 및 전분기의 사용권자산의 변동 내역은 다음과 같습니다.

<당분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
취득
처분
감가상각비
기타(주1)
기말

토지 및 건물
823,098
21,434
(2,252)
(16,399)
(12,575)
813,306

기계장치
113,373
2,026
-
(2,189)
755
113,965

차량운반구
1,079
157
(52)
(137)
34
1,081

선박
15,708
-
-
(441)
-
15,267

합 계
953,258
23,617
(2,304)
(19,166)
(11,786)
943,619

(주1) 리스 변경에 따른 증감액이 포함되어 있습니다.

<전분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
취득
처분
감가상각비
기타(주1)
기말

토지 및 건물
835,471
45,397
(16,206)
(14,963)
(27,102)
822,597

기계장치
113,069
-
-
(1,668)
-
111,401

차량운반구
343
45
-
(57)
62
393

선박
16,008
-
-
(447)
-
15,561

합 계
964,891
45,442
(16,206)
(17,135)
(27,040)
949,952

(주1) 리스 변경에 따른 증감액과 투자부동산으로의 대체 금액이 포함되어 있습니다.

(
2) 연결실체
는 비관리청항만공사로 조성한 항만시설을 국가에 귀속시키고 총사업비를 인정받아 항만시설사용료와 상계하고 있습니다. 당분기말 현재 사용료와 상계된 이후의 총사업비 잔액은 2,805백만원(전기말 : 2,963백만원)으로 사용권자산에 계상되어 있습니다.

(
3) 연결포괄손익계산서에 인식된 금액

당분기 및 전분기 중 리스와 관련해서 연결포괄손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분

당분기

전분기

지급임차료 등 기타영업비용

단기리스

2,279
1,362

소액리스

502
523

리스부채 측정치에 포함되지 않은 변동리스료
9,341
7,705

소 계

12,122
9,590

감가상각비 및 손상차손

사용권자산의 상각

19,166
17,135

금융원가

리스

이자비용

14,543
14,015

합 계

45,831
40,740

11. 투자부동산

당분기 및 전분기 중 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
감가상각비
기타(주1)

기말

토지
7,971
-
-
7,971

건물
12,077
(915)
(178)
10,984

합 계
20,048
(915)
(178)
18,955

(주1) 리스 변경에 따른 증감액이 포함되어 있습니다.

<전분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
감가상각비
기타(주1)

기말

토지
7,971
-
-
7,971

건물
6,394
(1,218)
14,922
20,098

합 계
14,365
(1,218)
14,922
28,069

(주1)
전분기 중 사용권자산에서 투자부동산으
로
14,922
백만원 대체되었습니다.

12. 무형자산

당분기 및 전분기 중 무형자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
취득
대체(주1)
상각비
기타(주2)
기말

회원권
3,172
775
-
-
2
3,949

부두사용권
332,632
-
-
(2,143)
-
330,489

컨테이너야드사용권
6,252
-
-
(195)
-
6,057

산업재산권
86
6
8
(6)
-
94

영업권
37,102
-
-
-
-
37,102

기타의무형자산
12,036
173
1,036
(770)
(301)
12,174

합 계
391,280
954
1,044
(3,114)
(299)
389,865

(주1) 건설중인자산에서 1,044

백만원이
산업재산권 및 기타의
무형자산
으로 대체되었습니다.

(주2) 정부보조금 수취 등으로 인한 증감입니다.

<전분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
취득
대체(주1)
상각비
기타
기말

회원권
2,877
-
-
-
113
2,990

부두사용권
341,205
-
-
(2,144)
-
339,061

컨테이너야드사용권
7,032
-
-
(195)
-
6,837

산업재산권
101
-
-
(6)
-
95

영업권
74,020
-
-
-
-
74,020

기타의무형자산
7,244
607
1,180
(483)
(110)
8,438

합 계
432,479
607
1,180
(2,828)
3
431,441

(주1) 건설중인자산에서 1,180백만원이 기타의무형자산으로 대체되었습니다.

13. 관계기업및공동기업투자

(1)
당분기말 및 전기말 현재
관계기업 및 공동기업투자의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

회사명
소재지
결산월
지분율(%)
당분기말
전기말

마산항제4부두운영(주)
한국
12월
27.75
-
1

HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
일본
12월
25.00
3,086
3,114

포항항7부두운영(주)
한국
12월
28.00
-
-

서울복합물류자산관리(주)
한국
12월
37.55
199
198

서울복합물류프로젝트금융투자(주)(주1)
한국
12월
37.55
16,635
15,856

(주)한국티비티(주2)
한국
12월
33.33
4,716
4,877

TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD
베트남
12월
21.33
33,518
32,439

인천내항부두운영(주)(주3)
한국
12월
10.97
5,810
5,971

인천글로벌물류센터
(주)
(주1)(주4)

한국
12월
51.00
6,344
6,645

(주)휴데이터스(주4)(주5)

한국
12월
67.69
840
-

합 계
71,148
69,101

(주1) 관계기업 및 공동기업의 차입금에 대한 지급보증의 담보로 제공되어 있습니다
(주석 5 참조)
.

(주2) 전기 중 (주)한국티비티에 대해서 중요한 손상징후가 발견됨에 따라 순공정가치에 근거한 손상평가를 수행하였습니다. 손상평가 결과 5,760백만원의 손상을 인식하였습니다.

(주3)
피투자기업에 대한 지분율이 20%에 미달하나, 피투자기업의 이사회 등 의사결정기구 참여를 통하여 유의적인 영향력을 행사할 수
있다고 판단되어
,
관계기업투자주식으로 인식하고 있습니다.

(주4) 공동약정에 따라 설립된 기업으로, 연결실체는 해당 기업의 순자산에 대한 권리를 보유하고 있어 공동기업으로 분류하였습니다.

(주5) 당기 중 신규 출자로 설립하였습니다.

(2)
주요 관계기업및공동기업의 재무정보

<당분기말 및 당분기>
(단위: 백만원)

회사명
당분기말
당분기

자산
부채
매출액
당기손익

마산항4부두운영(주)
7
8
4
(4)

HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
12,914
571
1,862
289

포항항7부두운영(주)
1,753
4,389
3,346
50

서울복합물류자산관리(주)
1,160
630
1,306
1

서울복합물류프로젝트금융투자(주)
497,060
462,092
14,899
2,073

(주)한국티비티
14,738
2,707
1,318
335

TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD
125,742
31,701
31,738
3,822

인천내항부두운영(주)
63,194
10,249
7,535
536

인천글로벌물류센터
(주)

33,452
21,014
57
(796)

(주)휴데이터스
1,278
39
-
(171)

<전분기말 및 전분기>
(단위: 백만원)

회사명
전분기말
전분기

자산
부채
매출액
당기손익

마산항4부두운영(주)
39
30
194
(3)

HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
13,198
710
1,920
11

포항항7부두운영(주)
1,138
3,529
2,471
(8)

서울복합물류자산관리(주)
1,119
677
1,159
(3)

서울복합물류프로젝트금융투자(주)
503,113
475,157
14,519
2,170

(주)한국티비티
14,280
3,163
1,062
112

TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD
115,377
43,422
27,581
3,213

인천내항부두운영(주)
57,576
9,759
22,446
2,098

인천글로벌물류센터
(주)

12,105
-
-
-

(3)

당분기 및 전분기의
종목별
지분법 평가내역은 다음과 같습니다. 

<당분기>
(단위: 백만원)

회사명
기초
취득
지분법이익
(손실)
지분법
자본변동
배당
기말

마산항제4부두운영(주)
1
-
(1)
-
-
-

HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
3,114
-
89
(117)
-
3,086

서울복합물류자산관리(주)
198
-
1
-
-
199

서울복합물류프로젝트금융투자(주)
15,856
-
779
-
-
16,635

(주)한국티비티
4,877
-
111
-
(272)
4,716

TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL 
 TERMINAL CO.,LTD
32,439
-
751
328
-
33,518

인천내항부두운영(주)
5,971
-
35
-
(196)
5,810

인천글로벌물류센터
(주)

6,645
-
(301)
-
-
6,344

(주)휴데이터스
-
957
(117)
-
-
840

합 계
69,101
957
1,347
211
(468)
71,148

<전분기>
(단위: 백만원)

회사명
기초
취득
지분법이익
(손실)
기타증감
배당
기말

마산항제4부두운영(주)
4
-
(1)
-
-
3

HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
3,201
-
3
(82)
-
3,122

서울복합물류자산관리(주)
167
-
(1)
-
-
166

서울복합물류프로젝트금융투자(주)
13,187
-
815
-
-
14,002

(주)한국티비티
10,360
-
38
-
(227)
10,171

TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL 
 TERMINAL CO.,LTD
30,546
-
644
678
(2,901)
28,967

인천내항부두운영(주)
5,017
-
230
-
-
5,247

인천글로벌물류센터
(주)

-
6,174
-
-
-
6,174

합 계
62,482
6,174
1,728
596
(3,128)
67,852

(4) 당분기말 및 전기말 중 지분법 적용의 중지로 인하여 인식하지 못한 관계기업의 미반영 지분법손익 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

회사명
구분
당분기말
전기말

포항항7부두운영(주)
기중 미반영 지분법손익
13
(83)

누적 미반영 지분법손실
(738)
(751)

14
.
공정가치
측정
금융자산

(1) 당
분
기말 및 전기말 현재 공정가치측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

당기손익-공정가치측정금융자산 :

수익증권
6,826
7,828

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

1) 시장성 있는 지분증권
46,789
47,682

(주)GS
리테일
(주1)

27,497
29,485

(주)하나금융지주
9,720
8,410

(주)포스코
5,860
5,490

기타
3,712
4,297

2) 시장성 없는 지분증권(주2)
11,118
9,118

소 계
57,907
56,800

기타금융자산 :

파생상품자산
3,802
2,050

합 계
68,535
66,678

(주1) 연결실체의
단기차입금
에 대해서 담보로 제공되어 있습니다(주석 5 참조).

(주2) 연결실체는 공정가치를 결정하기 위해 이용할 수 있는 정보가 불충분하고, 취득원가가 공정가치의 최선의 추정치를 나타낸다고 판단하여 취득원가로 측정한 지분증권을 포함하고 있습니다.

(2) 당
분
기 및 전
분
기 중 공정가치측정 금융자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당
분
기>

(단위: 백만원)

구 분
기초
취득
처분
평가
기말

당기손익-공정가치측정금융자산 :

수익증권
7,828
-
(1,002)
-
6,826

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

1) 시장성 있는 지분증권
47,682
-
(2,468)
1,575
46,789

(주)GS
리테일

29,485
-
-
(1,988)
27,497

(주)하나금융지주
8,410
-
-
1,310
9,720

(주)포스코
5,490
-
-
370
5,860

기타
4,297
-
(2,468)
1,883
3,712

2) 시장성 없는 지분증권
9,118
2,000
-
-
11,118

소
계

56,800
2,000
(2,468)
1,575
57,907

기타금융자산 :

파생상품자산
2,050
-
-
1,752
3,802

합 계
66,678
2,000
(3,470)
3,327
68,535

<전
분
기>

(단위: 백만원)

구 분
기초
취득
처분
평가
기말

당기손익-공정가치측정금융자산 :

수익증권
6,806
-
(1,004)
-
5,802

투자일임계약자산
70,086
-
(70,086)
-
-

특정금전신탁
10,009
-
(10,009)
-
-

소 계
86,901
-
(81,099)
-
5,802

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

1) 시장성 있는 지분증권
48,418
347
(794)
6,682
54,653

(주)GS리테일
31,919
-
-
2,549
34,468

(주)하나금융지주
6,900
-
-
1,660
8,560

(주)포스코
5,440
-
-
960
6,400

기타
4,159
347
(794)
1,513
5,225

2) 시장성 없는 지분증권
4,201
-
-
-
4,201

소
계

52,619
347
(794)
6,682
58,854

기타금융자산 :

파생상품자산
-
78
-
-
78

합
계

139,520
425
(81,893)
6,682
64,734

15. 기타금융자산

당분기말 및 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

장ㆍ단기금융상품(주1)
42,701
16,536
156,079
18,000

보증금
415
44,685
452
44,050

파생상품자산
1,399
2,403
676
1,374

상각후원가금융자산
2,500
19,018
2,500
19,018

합 계
47,015
82,642
159,707
82,442

(주1) 장ㆍ단기금융상품은 질권설정 등으로 그 사용이 제한되어 있습니다(주석 5 참조).

16. 기타자산

당분기말 및 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

선급금
24,880
6,455
21,809
6,455

선급비용
8,316
-
6,711
-

기타
4,641
-
3,883
-

합 계
37,837
6,455
32,403
6,455

17. 매입채무및기타채무

당분기말 및 전기말 현재 매입채무 및 기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

매입채무
19,817
-
19,522
-

미지급금
45,881
3
23,750
17

미지급비용
191,667
-
192,237
-

예수금
22,997
-
17,664
-

미지급배당금
13,843
-
-
-

합 계
294,205
3
253,173
17

매입채무및기타채무는 통상 단기간 내 상환하므로 장부금액과 상각후원가의 차이가 중요하지 않습니다.

18.

차입금

등

당
분
기말 및 전기말 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(1) 사채

(단위: 백만원)

구 분
발행일
만기일

연이자율

당

분기
말

당
분기말

전기말

제86-2 공모사채
-
-
-
-
64,800

제87회 사모사채(주2)
2019-04-25
2022-04-25
3.38%
40,000
40,000

제88회 공모사채(주1)
2019-05-03
2022-05-03
3.76%
54,300
54,300

제90회 사모사채(주2)
2019-07-22
2022-07-22
3.13%
70,000
70,000

제91-2회 공모사채(주1)
2019-07-23
2022-07-22
3.45%
65,500
65,500

제92회 공모사채(주1)
2020-07-31
2023-07-31
4.05%
30,000
30,000

제94-1회 공모사채(주1)
2021-07-22
2023-07-21
2.73%
20,000
20,000

제94-2회 공모사채(주1)
2021-07-22
2024-07-22
3.74%
70,000
70,000

제95-1회 공모사채(주1)
2021-11-04
2023-11-03
3.55%
20,000
20,000

제95-2회 공모사채(주1)
2021-11-04
2024-11-04
3.97%
20,000
20,000

제96-1회 공모사채(주1)
2022-01-21
2024-01-21
3.29%
34,000
-

제96-2회 공모사채(주1)
2022-01-21
2024-01-22
4.10%
56,000
-

우리(FRN) 사모사채(주2)
2019-06-28

2022-06-
28

Libor3M+0.95%
31,481
30,823

국민(FRN) 사모사채(주2)
2020-11-09
2023-11-09
Libor3M+1.30%
20,584
20,154

제93회 무보증사모전환사채
2020-07-22
2025-07-22
1.00%
20,000
20,000

소 계
551,865
525,577

가산: 사채상환할증금
1,592
1,592

차감: 전환권조정
(4,844)
(5,154)

차감: 유동성 대체액
(261,281)
(325,423)

차감: 사채할인발행차금
(1,075)
(796)

사채 잔액
286,257
195,796

(주1) 무보증 공모사채로서, 사채관리계약 상

지배기업 재무제표기준
으로 부채비율 (부채/자본)은 400% 이하, 담보권설정율 (담보권설정액/자본)은 500% 이하, 자산처분액은 1조원 이하를 유지하는 것을 이행조건으로 하고 있습니다.

(주2) 사모사채에 대해서 연결실체의 유형자산 중 일부가 담보로 제공되어 있습니다(주석

5
참조).

(2) 전환사채
연결실체는 재무적 투자자를 대상으로 전환사채를 발행하였으며, 동 전환 및 상환에 관한 주요 발행조건은 다음과 같습니다.

구 분
2020년 7월 22일 발행 전환사채

종류
제93회 무보증사모전환사채

발행가액
20,000,000,000원

만기
2025년 7월 22일

연간액면이자율
1.00%

연간만기보장수익율
2.50%

전환청구기간
2021년 7월 22일부터 2025년 6월 22일까지

전환조건

발행시 전환가격

51,3
00원당 보통주 1주
(주1)

조기상환청구권
사채 발행일로부터 3년이 되는 날 및 이후 매 3개월에 해당되는 날에 사채의 전부 또는 일부에 대해서 만기 전 조기상환할 것을 청구할 수 있다.(주2)

(주1)
전기 10월 22일에 1주당 39,150원으로 조정되었습니다. 전부를 전환하게 될 경우 보통주 510,855주가 발행됩니다. 행사가격의 조정과 관련하여 전환권행사 청구전 시가를 하회하는 발행가격으로 유상증자, 주식배당, 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나,시가를 하회하는 전환가액 또는 행사가액으로 전환사채 및 신주인수권부사채를 발행하는 경우 및 합병, 자본의 감소, 주식분할 등 사채발행계약서상에 명시된 사유가 발생할 경우 행사가격이 조정됩니다.

(주2) 전환사채의 조기상환권은 내재파생상품분리요건을 충족하여 주계약과 분리하여 하나의 복합내재상품으로 처리하였고, 연결재무상태표상 파생상품부채로 계상되어 있습니다.

당분기말 현재 전환사채에 대하여 원금 상환의무에 대한 부채요소 16,748백만원(상환할증금 1,592백만원 포함)과 전환의무에 대한 파생상품부채요소 3,251백만원이 계상되어 있습니다.

(3) 장기차입금

(단위: 백만원)

차입금 종류
차입처

연이자율

당분기말

만기
당분기말
전기말

운전자금
(주)신한은행
CD+1.90%
2023-06-30
20,000
20,000

한국산업은행(주1)
2.79%~3.52%
2023-09-21
7,500
8,750

(주)우리은행(주1)
CD+2.18%
2025-05-26
15,000
15,000

(주)우리은행(주1)
CD+1.95%
2025-05-25
29,000
30,000

농협은행(주)(주1)
CD+1.95%
2023-10-18
22,000
22,000

농협은행(주)(주1)
CD+1.95%
2023-10-18
7,000
8,000

시설자금
(주)부산은행
2.35%
2027-02-08
1,870
1,870

한국산업은행(주1)
CD+0.50%
2028-11-25
30,000
30,000

PF 장기대출약정
한국산업은행 외(주2),(주3)
기준금리(주4)+1.80%
2031-06-08
57,592
58,984

한국산업은행 외(주2),(주3)
5.10%
2031-06-08
57,592
58,984

금융리스 미지급금
뉴포트크레인(유)
5.18%
2032-06-12
97,580
99,215

소 계
345,134
352,803

차감: 유동성 대체액
(30,858)
(30,077)

장기차입금 잔액
314,276
322,726

(주1) 동 차입금에 대해서 연결실체의 유형자산 중 일부가 담보로 제공되어 있습니다(주석
5
참조).

(주2) 동 차입금에 대해서 연결실체의 현금및현금성자산, 상각후원가금융자산, 유무형자산, 보험계약상권리 및 지배기업이 보유한 한진인천컨테이너터미널(주)의 주식을 담보로 제공하였습니다(주석
5
참조).

(주3) 연결실체의 한진인천컨테이너터미널(주)의 차입금으로 인천신항 I-1단계 컨테이너부두 A터미널 상부시설공사 및 운영사업 기간 중 동 회사의 부채비율 400% 이하로 유지, 누적부채상환비율 1:1이상 유지하고, 부채상환적립계좌에 부채상환적립요구액을 적립 유지하여야 합니다.

(주4) 신용등급 AA-의 잔존 만기 3년인 무보증(공모)회사채의 유통수익률입니다.

(4) 단기차입금

(단위: 백만원)

구 분
차입처

연이자율

당
분
기말

당
분
기말

전기말

일반자금
한국증권금융(주)(주1)
2.39%
11,500
11,500

한국산업은행(주2)
3.04%
50,000
50,000

한도대출
(주)신한은행(주3)
SOFR 3M + 1.80%
846
834

합 계
62,346
62,334

(주1) 동 차입금에 대해서 연결실체가 보유한 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 중 일부가담보로 제공되어 있습니다(주석 5 참조).

(주2) 동 차입금에 대해서 연결실체의 유형자산 중 일부가 담보로 제공되어 있습니다(주석 5 참조).

(주3) SOFR은 LIBOR금리를 대체하는 기준 금리로, 2022년 3월부터 동 차입금의 이자율지표가 SOFR금리로 변경되었습니다.

(5) 유동성장기
부채

(단위: 백만원)

구 분
차입처

연이자율

당분기말

당분기말

전기말

사채

86-2
회 공모사채 외

2.90%~3.97%
261,281
325,423

차입금
(주)국민은행 외
2.79%~5.18%
30,858
30,077

소 계
292,139
355,500

차감: 사채할인발행차금
(64)
(142)

합 계
292,075
355,358

19.

순
확
정급여부채

(1) 당분기말 및 전기말 현재 순확정급여부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

확정급여채무의 현재가치
121,602
120,458

사외적립자산의 공정가치
(116,019)
(117,481)

합 계
5,583
2,977

연결재무상태표상 자산
(3,254)
(4,726)

연결재무상태표상 부채
8,837
7,703

(2) 당분기 및 전분기 중 손익계산서에 인식한 확정급여제도 관련 비용의 세부 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

당기근무원가
2,913
2,861

순이자원가(수익)
(39)
35

합 계
2,874
2,896

총 비용 중
2,374백만원(전분기: 2,184백만원)은 매출원가에 포함되었으며, 500백만원(전분기: 712백만원)는 판매비와관리비에 포함되었습니다.

20. 리스부채

(1) 당분기말 및 전기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

내 역
리스제공자

연이자율(%)

(주1)

당분기말
전기말

리스부채(유동)

서울복합물류프로젝트금융투자(주) 외

3.24

~7.34

104,110
98,678

리스부채(비유동)
784,967
799,144

합 계
889,077
897,822

(주1) 연이자율은 동일신용평가등급(BBB+)의 무보증 회사채의 기간별 수익률을 적용하였습니다.

(2)
당
분
기말
및 전기말
현재 리스부채의 만기분석 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분

당분기말

전기말

1년 이내

107,235
101,689

1년
초과

1,645,594
1,655,124

할인되지 않은 총 리스료
1,752,829
1,756,813

2
1
. 기타금융부채

당분기말 및 전기말 현재 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

상환우선주부채(주1)
13,380
74,446
13,385
75,639

파생상품부채
3,251
4,932
3,251
4,932

예수보증금
349
13,054
284
13,322

합 계
16,980
92,432
16,920
93,893

(주1) 뉴포트글로벌유한회사와 체결한 주주간 약정 및 뉴포트크레인유한회사와 체결한 크레인 등의 임대차계약에 따라 우선주식의 원금 상환에 해당하는 금액을 상환우선주부채로 인식하고 있습니다.

2
2
. 기타부채

당분기말 및 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

선수금(주1),(주2)
8,221
-
10,424
-

소송충당부채
-
1,231
-
1,195

종업원 장기미지급비용
-
2,746
-
2,713

기타
-
95
-
132

합 계
8,221
4,072
10,424
4,040

(주1) 연결실체는 당분기 중 매각예정비유동자산의 일부를 매각하였습니다. 처분된 매각예정비유동자산에 대한 매각대금(계약금 및 중도금) 1,349백만원이 전기말 선수금에 포함되어 있습니다.

(주2) 당분기말 현재 매각예정비유동자산에 대한 매각대금(계약금 및 중도금) 282백만원이 당분기말 선수금에 포함되어 있습니다.

23. 파생상품부채

당분기말 및 전기말 현재 파생상품부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

동반매도청구권 관련(주1)
-
4,932
-
4,932

조기상환청구권 관련(주2)
3,251
-
3,251
-

합 계
3,251
4,932
3,251
4,932

(주1) 연결실체가 보유한 한진부산컨테이너터미널(주) 종속기업투자주식과 관련하여 뉴포트글로벌유한회사에게 제공한 동반매도청구권이 내재파생상품분리요건을 충족하여 파생상품부채로 인식하였습니다(주석 5 참조).

(주2) 연결실체가 발행한 전환사채의 조기상환청구권이 내재파생상품분리요건을 충족하여 파생상품부채로 인식하였습니다(주석 18 참조).

24.
자본금

(1) 발행할 주식의 총수 :
30,000,000주

(2) 1주의 금액 :
5,000원

(3) 발행한 주식의 수 :
보통주 14,947,628주 (자기주식

478,401
주 포함)

(4) 법령에 의해 의결권이 제한된 내용 : 상법상의 제한 (자기주식

478,401
주)

2
5
. 자본잉여금

당분기말 및 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

주식발행초과금
154,066
154,066

기타자본잉여금
28,197
28,197

합 계
182,263
182,263

26

. 자본조정

(1) 당분기말 및 전기말 현재 자본조정의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

자기주식
(19,988)
(19,988)

기타의자본조정
(633)
(633)

합 계
(20,621)
(20,621)

(2) 자기주식

지배기업은
당분기말 현재 자
기주식

478,401
주

(
19,988백만
원)를

보유하고 있습니 다.

2
7
. 기타포괄손익누계액

당분기말 및 전기말 현재 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
17,259
17,553

유형자산(토지) 재평가잉여금
240,779
240,779

해외사업장환산외환차이
1,296
591

부의지분법자본변동
(1,383)
(1,548)

합 계
257,951
257,375

2
8
. 이익잉여금

당분기말 및 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

법정적립금(주1)

이익준비금
16,779
15,911

임의적립금(주2)

재무구조개선적립금
9,142
9,142

기업합리화적립금
3,390
3,390

시설적립금
41,251
41,251

소 계
53,783
53,783

미처분이익잉여금(주3)
667,905
657,635

합 계
738,467
727,329

(주1) 상
법상
연결실체는 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 현금에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립
하도록 되어 있습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는 결손보전이 가능합니다.

(주2) 임의적립금은 주주총회의 결의에 의하여 배당이 가능한 잉여금입니다.

(주3) 미처분이익잉여금에는 토지 재평가법에 의한 재평가적립금
163,224백만원(전기말: 162,025
백만원이 포함되어 있습니다.

29. 비용의 성격별 분류 및 판매비와관리비

(1) 비용의 성격별 분류

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

재고자산 순증감
(1,005)
(558)

재고자산 매입액
81,207
71,882

종업원급여
69,594
62,011

감가상각비
30,982
27,891

무형자산상각비
3,114
2,828

운임 등
147,281
109,215

위탁작업용역비 등
299,328
35,290

임차료
1,818
1,362

기타
39,537
230,195

합 계(*)
671,856
540,116

(*) 연결포괄손익계산서 상의 매출원가와 판매비와관리비를 합한 금액입니다.

(2) 당분기 및 전분기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

급여
7,968
8,025

퇴직급여
500
712

복리후생비
2,241
2,078

여비교통비
186
135

통신비
248
214

수도광열비
194
179

세금과공과
752
768

임차료
997
820

감가상각비
291
377

무형자산상각비
2,445
2,202

차량유지비
168
165

수선비
176
158

보험료
199
234

소모품비
116
116

도서인쇄비
32
16

광고선전비
179
97

교육훈련비
67
49

판매촉진비
556
332

접대비
164
121

수수료
1,558
2,087

대손상각비(환입)
230
(4)

위탁작업용역비
954
837

전산처리비
3,048
2,266

잡비
683
377

합 계
23,952
22,361

30
. 금융수익(원가)

당분기 및 전분기의 금융수익(원가)의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

금융수익:

이자수익
1,153
1,014

배당금수익
1,898
2,407

파생상품평가이익
1,752
2,466

합 계
4,803
5,887

금융원가:

이자비용
(10,630)
(10,115)

리스이자비용
(14,543)
(14,015)

기타금융수수료
(55)
(197)

합 계
(25,228)
(24,327)

3
1
. 기타영업외손익

당분기 및 전분기의 기타영업외손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

외화환산이익
2,147
1,784

외화환산손실
(1,725)
(2,070)

외환차익
477
296

외환차손
(350)
(345)

유형자산처분이익(주1)
3,873
265,371

유형자산처분손실
(51)
(4,428)

사용권자산처분이익
80
860

투자부동산감가상각비
(19)
(19)

기부금
(711)
(11)

지급수수료
(231)
(148)

소송충당부채전입액
-
(103)

무형자산처분이익
57
-

보험구상금수익
2
175

잡이익
92
365

잡손실
(69)
(492)

합 계
3,572
261,235

(주1) 연결실체는 당분기 중 매각예정비유동자산의 일부를 매각하고 포괄손익계산서상 유형자산처분이익 2,942백만원을 계상하였습니다.

32. 법인세비용

법인세비용은 법인세부담액에서 전기 법인세와 관련되어 당분기에 인식한 조정사항,일시적 차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세 변동액 및 당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 법인세비용 등을 조정하여 산출하였습니다. 당분기 및 전분기의 평균유효세율(법인세비용 ÷법인세비용차감전순이익)은 4.5% 및 25.5% 입니다.

3
3
.
주당순이익

(1) 기본주당순이

익

기본주당이익은 보통주 분기순이익을 가중평균 유통보통주식수로 나누어 산정하였으며, 당분기 및 전분기의 기본주당순손실의 산정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주)

구 분
당분기
전분기

보통주
분기순이익
(지배기업 소유주 지분)

16,650,982,127
191,837,309,978

가중평균 유통보통주식수
14,469,227
14,938,891

보통주 기본주당순이익
1,151
12,841

당분기 및 전분기 중 가중평균유통보통주식수의 산정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주)

구 분
당분기
전분기

가중평균발행주식수
14,947,628
14,947,628

가중평균자기주식수
(478,401)
(8,737)

가중평균유통보통주식수
14,469,227
14,938,891

(2) 희석주당이익

연결실체가 발행한 전환사채가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 희석주당이익을 산정하고 있습니다.

(단위: 원, 주)

구 분
당분기
전분기

희석주당이익계산에사용한 순이익(주1)
16,931,102,440
192,174,346,965

희석주당이익계산에 사용한 가중평균보통주식수(주2)
14,980,082
15,367,156

희석주당이익
1,130
12,506

(주1) 당분기와 전분기 보통주 희석주당이익의 계산에 사용된 순이익은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분
당분기
전분기

기본주당이익에 계산에 사용한 순이익
16,650,982,127
191,837,309,978

(+) 전환사채이자(22%세효과 차감후)
280,120,313
337,036,987

희석주당이익 계산에 사용된 순이익
16,931,102,440
192,174,346,965

(주2) 희석주당이익을 계산하기 위한 가중평균보통주식수는 보통주 기본주당이익 계산에 사용된 가중평균보통주식수에서 다음과 같이 조정하여 산출합니다.

(단위: 주)

구 분
당분기
전분기

기본주당이익 산출에 사용된 가중평균보통주식수
14,469,227
14,938,891

전환으로 인한 잠재적보통주의 발행을 기초로 가정한 조정 주식수
510,855
428,265

희석주당이익 계산에 사용한 가중평균보통주식수
14,980,082
15,367,156

3
4
. 범주별 금융상품

(1) 금융자산

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가측정
금융자산
당기손익
공정가치측정
금융자산
기타포괄손익
공정가치측정
금융자산
합 계

현금및현금성자산
306,331
-
-
306,331

매출채권및기타채권
291,207
-
-
291,207

장단기금융상품
59,237
-
-
59,237

보증금
45,100
-
-
45,100

기타금융자산
21,518
-
-
21,518

파생상품자산
-
3,802
-
3,802

수익증권
-
6,826
-
6,826

상장주식
-
-
46,789
46,789

비상장주식
-
-
11,118
11,118

합 계
723,393
10,628
57,907
791,928

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가측정
금융자산
당기손익
공정가치측정
금융자산
기타포괄손익
공정가치측정
금융자산
합 계

현금및현금성자산
210,572
-
-
210,572

매출채권및기타채권
284,084
-
-
284,084

장단기금융상품
174,079
-
-
174,079

보증금
44,502
-
-
44,502

기타금융자산
21,518
-
-
21,518

파생상품자산
-
2,050
-
2,050

수익증권
-
7,828
-
7,828

상장주식
-
-
47,682
47,682

비상장주식
-
-
9,118
9,118

합 계
734,755
9,878
56,800
801,433

(2) 금융부
채

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가측정
금융부채
당기손익 
공정가치측정 
금융부채
합 계

매입채무및기타채무
280,475
-
280,475

차입금및사채
954,955
-
954,955

기타금융부채
101,229
-
101,229

파생상품부채
-
8,183
8,183

합 계
1,336,659
8,183
1,344,842

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가측정
금융부채
당기손익 
공정가치측정 
금융부채
합 계

매입채무및기타채무
253,190
-
253,190

차입금및사채
936,212
-
936,212

기타금융부채
102,629
-
102,629

파생상품부채
-
8,183
8,183

합 계
1,292,031
8,183
1,300,214

(3) 금융상품 범주별 순손익

<당분기>
(단위: 백만원)

구 분
상각후 원가
 측정 금융자산/부채
당기손익
공정가치측정 
금융자산/부채
기타포괄손익 
공정가치 측정 금융자산

금융수익 :

이자수익
1,153
-
-

배당금수익
-
-
1,898

파생상품평가이익
-
1,752
-

합 계
1,153
1,752
1,898

금융원가 :

이자비용
(10,630)
-
-

기타금융수수료
(56)
-
-

합 계
(10,686)
-
-

<전분기>
(단위: 백만원)

구 분
상각후 원가
 측정 금융자산/부채
당기손익
공정가치측정 
금융자산/부채
기타포괄손익 
공정가치 측정 금융자산

금융수익 :

이자수익
1,014
-
-

배당금수익
-
-
2,407

파생상품평가이익
-
2,466
-

합 계
1,014
2,466
2,407

금융원가 :

이자비용
(10,115)
-
-

기타금융수수료

(19
7
)

-
-

합 계

(10,31
2
)

-
-

35. 현금흐름표

(1) 영업으로부터 창출된 현금

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

분기순이익
18,044
192,238

조정 항목 :

퇴직급여
2,874
2,896

장기종업원급여
40
18

감가상각비
10,922
9,557

사용권자산상각비
19,166
17,135

투자부동산감가상각비
915
1,218

무형자산상각비
3,114
2,828

대손상각비(환입)
230
(4)

유형자산처분이익
(3,873)
(265,371)

유형자산처분손실
51
4,428

무형자산처분이익
(57)
-

소송부채충당금전입액(환입액)
-
103

사용권자산처분이익
(80)
(860)

지분법이익
(1,347)
(1,730)

지분법손실
-
2

파생상품평가이익
(1,752)
(2,466)

외화환산이익
(2,147)
(1,784)

외화환산손실
1,725
2,069

배당금수익
(1,898)
(2,407)

이자수익
(1,153)
(1,014)

이자비용
10,630
10,115

리스이자비용
14,543
14,015

법인세비용
848
65,857

잡이익
(14)
(5)

잡손실
-
171

영업활동으로 인한 자산ㆍ부채의 변동 :

매출채권
(4,887)
4,475

기타채권
(889)
66

재고자산
(1,005)
(558)

기타유동자산
(5,779)
(7,803)

장기매출채권및기타비유동채권
(33)
74

기타비유동자산
160
85

매입채무
787
62

기타채무
3,081
1,882

기타유동부채
586
(246)

기타비유동금융부채
(285)
247

기타비유동부채
-
(4)

퇴직금의 지급
(465)
(1,111)

장기종업원급여의 지급
(7)
-

영업으로부터 창출된 현금
62,045
44,178

(2) 현금의 유입ㆍ유출이 없는 거래 중 중요한 사항

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

건설중인자산의 유형자산 대체
11,042
12,844

건설중인자산의 무형자산 대체
1,254
1,180

유형자산 취득 미지급금 증감
26,957
3,583

유형자산 처분 미수금 증감
(809)
-

무형자산 취득 미지급금 증감
-
206

장기차입금의 유동성 대체
(2,961)
(5,110)

리스부채의 유동성대체
(15,929)
(20,860)

사채의 유동성 대체
-
(64,800)

유형자산의 매각예정자산 대체
1,966
82

매각예정자산 관련 선수금의 증감
(736)
(153,350)

장기금융상품의 유동성 대체
1,541
60,000

상환우선주부채의 유동성대체
10,098
-

3
6
. 매각예정비유동자산

(1) 연결실체는 2021년 4월 22일 이사회에서 유휴부동산 매각을 통한 선제적 자금확보 및 핵심사업에 대한 투자재원 마련을 위하여 천안 택배터미널을 매각하기로 결의하였습니다. 

(2) 당분기말과 전기말 현재 매각예정비유동자산의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

토지
-
5,291

건물
-
269

구축물
-
24

선박
-
525

차량운반구
1,966
-

합 계
1,966
6,109

<매각예정비유동자산과 관련하여 자본으로 직접 인식된 금액>

토지재평가차익
-
2,050

(3) 연결실체는 당분기 중 천안택배터미널 등 매각예정비유동자산 6,109백만원을 처분하였으며, 이와 관련하여 유형자산처분이익으로 2,942백만원을 계상하였습니다.

37. 온실가스배출권

(1) 의무이행 목적으로 보유하는 온실가스 배출권

연결실체는 2021년부터 배출권 거래 대상으로 선정되었으며, 당분기말 현재 연결실체가 보유중인 3차 계획기간(2021년~2025년)에 대한 무상할당 배출권 수량은 다음과 같습니다.

(단위: 톤(tCO2-eq))

구 분
2021년
2022년
2023년
2024년
2025년
합 계

무상할당배출권
110,588
110,588
110,588
110,588
110,588
552,940

(2) 당분기 중 온실가스 무상할당 배출권의 증감은 없습니다.

(3) 전기 이행년도에 대한 연결실체의 온실가스 배출량 추정치는 108,792톤(tCO2-eq)으로 무상할당배출권의 수량에 미달하였습니다.

(4) 연결실체는 단기간 매매차익을 얻기 위해 보유하는 온실가스 배출권을 보유하고 있지 않습니다.

38. 보고기간 후 사건

(1) 연결실체는 2022년 4월 13일자 이사회에서 (구)제주 렌터카 사업장 부지를 97억원에 매각하기로 결의하였습니다.

(2) 연결실체는 2022년 4월 18일 향후 기준금리 인상에 선제 대응을 위해 무보증사모사채 300억원을 발행하였습니다. 

(3) 연결실체는 2022년 4월 25일 제87회 사모사채 만기도래에 따라 한국산업은행으로부터 사모사채 400억원을 차환 발행하였습니다. 

(4) 연결실체는 2022년 5월 6일 이사회 결의롤 통하여 한진부산컨테이너터미널(주)의 우선주를 감자하기로 하였으며 2022년 6월 13일자로 감자의 효력이 발생하며 감자대금은 127.5억원입니다.

4. 재무제표

재무상태표

제 67 기 1분기말 2022.03.31 현재

제 66 기말 2021.12.31 현재

(단위 : 원)

제 67 기 1분기말

제 66 기말

자산

유동자산

536,564,099,588

551,696,162,618

현금및현금성자산

251,947,112,095

157,360,721,094

매출채권 및 기타유동채권

239,104,409,540

235,442,173,212

재고자산

6,095,991,716

5,573,699,540

기타유동금융자산

10,099,752,301

122,754,330,010

유동 당기손익-공정가치 측정 지정 금융자산

2,400,000,000

2,400,000,000

기타유동자산

24,950,680,496

22,056,191,230

매각예정 또는 소유주에 대한 분배예정으로 분류된 비유동자산이나 처분자산집단

1,966,153,440

6,109,047,532

비유동자산

2,305,029,742,709

2,261,047,792,510

유형자산

1,387,496,482,629

1,342,670,769,796

사용권자산

283,754,273,938

288,823,490,475

투자부동산

18,954,759,628

20,048,444,848

무형자산

16,838,301,842

15,852,358,124

종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산

469,703,324,405

464,949,384,405

장기매출채권 및 기타비유동채권

3,647,895,943

3,972,861,758

기타비유동금융자산

52,649,542,406

52,380,501,989

비유동 당기손익-공정가치 측정 지정 금융자산

4,426,557,385

4,426,557,385

비유동 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

57,849,641,584

56,742,535,734

순확정급여자산

3,254,081,601

4,726,006,648

기타비유동자산

6,454,881,348

6,454,881,348

자산총계

2,841,593,842,297

2,812,743,955,128

부채

유동부채

702,058,329,839

748,956,717,437

매입채무 및 기타유동채무

258,099,522,852

219,245,677,050

단기차입금

61,500,000,000

61,500,000,000

유동성장기차입금

276,093,238,388

339,530,570,619

당기법인세부채

38,709,574,597

64,842,051,878

유동리스부채

57,566,122,138

52,313,001,999

기타유동금융부채

3,299,234,657

3,299,234,657

기타유동부채

6,790,637,207

8,226,181,234

비유동부채

805,882,731,521

730,497,273,227

장기매입채무 및 기타비유동채무

401,882,478,886

315,295,620,169

사채

286,257,478,886

195,795,620,169

장기차입금

115,625,000,000

119,500,000,000

이연법인세부채

138,398,527,606

139,170,385,259

기타비유동금융부채

17,937,125,133

18,205,483,586

기타비유동부채

3,381,768,247

3,346,547,168

비유동리스부채

244,282,831,649

254,479,237,045

부채총계

1,507,941,061,360

1,479,453,990,664

자본

자본금

74,738,140,000

74,738,140,000

자본잉여금

163,067,655,367

163,067,655,367

기타자본구성요소

(19,988,357,391)

(19,988,357,391)

자기주식

(19,988,357,391)

(19,988,357,391)

기타포괄손익누계액

259,292,100,556

259,440,676,519

매각예정자산의 자본 직접 인식 금액

2,050,154,209

이익잉여금(결손금)

856,543,242,405

853,981,695,760

자본총계

1,333,652,780,937

1,333,289,964,464

자본과부채총계

2,841,593,842,297

2,812,743,955,128

포괄손익계산서

제 67 기 1분기 2022.01.01 부터 2022.03.31 까지

제 66 기 1분기 2021.01.01 부터 2021.03.31 까지

(단위 : 원)

제 67 기 1분기

제 66 기 1분기

3개월

누적

3개월

누적

수익(매출액)

600,040,303,145

600,040,303,145

480,961,442,904

480,961,442,904

매출원가

575,578,138,025

575,578,138,025

469,234,262,445

469,234,262,445

매출총이익

24,462,165,120

24,462,165,120

11,727,180,459

11,727,180,459

판매비와관리비

13,729,540,895

13,729,540,895

12,760,075,833

12,760,075,833

영업이익(손실)

10,732,624,225

10,732,624,225

(1,032,895,374)

(1,032,895,374)

금융수익

6,358,937,679

6,358,937,679

9,663,656,675

9,663,656,675

금융원가

11,243,994,729

11,243,994,729

9,934,040,956

9,934,040,956

기타영업외손익

3,077,661,516

3,077,661,516

261,254,856,885

261,254,856,885

법인세비용차감전순이익(손실)

8,925,228,691

8,925,228,691

259,951,577,230

259,951,577,230

법인세비용

1,101,682,725

1,101,682,725

69,650,533,928

69,650,533,928

당기순이익(손실)

7,823,545,966

7,823,545,966

190,301,043,302

190,301,043,302

기타포괄손익

1,220,806,707

1,220,806,707

5,404,759,221

5,404,759,221

당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)

146,272,161

146,272,161

187,029,661

187,029,661

해외사업장환산외환차이(세후기타포괄손익)

146,272,161

146,272,161

187,029,661

187,029,661

당기손익으로 재분류되지 않는항목(세후기타포괄손익)

1,074,534,546

1,074,534,546

5,217,729,560

5,217,729,560

기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품 평가손익

1,228,773,289

1,228,773,289

5,335,722,699

5,335,722,699

확정급여제도의 재측정손익(세후기타포괄손익)

(154,238,743)

(154,238,743)

(117,993,139)

(117,993,139)

총포괄손익

9,044,352,673

9,044,352,673

195,705,802,523

195,705,802,523

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)

541

541

12,739

12,739

희석주당이익(손실) (단위 : 원)

541

541

12,406

12,406

자본변동표

제 67 기 1분기 2022.01.01 부터 2022.03.31 까지

제 66 기 1분기 2021.01.01 부터 2021.03.31 까지

(단위 : 원)

자본

자본금

자본잉여금

기타자본구성요소

기타포괄손익누계액

매각예정자산의 자본 직접 인식 금액

이익잉여금

자본 합계

2021.01.01 (기초자본)

74,738,140,000

163,067,655,367

(70,291)

251,276,516,958

11,473,245,120

712,426,119,343

1,212,981,606,497

당기순이익(손실)

190,301,043,302

190,301,043,302

환율변동

187,029,661

187,029,661

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 평가손익 적립금

5,335,722,699

5,335,722,699

확정급여제도 재측정요소

(117,993,139)

(117,993,139)

기타포괄손익

5,522,752,360

190,183,050,163

195,705,802,523

배당금지급

(8,968,575,600)

(8,968,575,600)

재평가잉여금의 이익잉여금 대체

2,520,850,805

(11,404,415,885)

8,883,565,080

기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품 평가이익 이익잉여금대체

(552,156,882)

552,156,882

자기주식 거래로 인한 증감

(2,725,556,750)

(2,725,556,750)

2021.03.31 (기말자본)

74,738,140,000

163,067,655,367

(2,725,627,041)

258,767,963,241

68,829,235

903,076,315,868

1,396,993,276,670

2022.01.01 (기초자본)

74,738,140,000

163,067,655,367

(19,988,357,391)

259,440,676,519

2,050,154,209

853,981,695,760

1,333,289,964,464

당기순이익(손실)

7,823,545,966

7,823,545,966

환율변동

146,272,161

146,272,161

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 평가손익 적립금

1,228,773,289

1,228,773,289

확정급여제도 재측정요소

(154,238,743)

(154,238,743)

기타포괄손익

1,375,045,450

7,669,307,223

9,044,352,673

배당금지급

(8,681,536,200)

(8,681,536,200)

재평가잉여금의 이익잉여금 대체

(2,050,154,209)

2,050,154,209

기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품 평가이익 이익잉여금대체

(1,523,621,413)

1,523,621,413

자기주식 거래로 인한 증감

2022.03.31 (기말자본)

74,738,140,000

163,067,655,367

(19,988,357,391)

259,292,100,556

856,543,242,405

1,333,652,780,937

현금흐름표

제 67 기 1분기 2022.01.01 부터 2022.03.31 까지

제 66 기 1분기 2021.01.01 부터 2021.03.31 까지

(단위 : 원)

제 67 기 1분기

제 66 기 1분기

영업활동현금흐름

4,472,174,397

2,166,023,447

영업에서 창출된 현금흐름

31,103,211,975

5,495,086,987

이자수취(영업)

1,331,476,846

263,391,920

법인세납부(환급)

(27,962,514,424)

(3,592,455,460)

투자활동현금흐름

88,615,419,948

122,679,919,268

유형자산의 취득

(29,639,918,676)

(12,419,139,576)

유형자산의 처분

140,410,900

696,844,270

무형자산의 취득

(953,767,020)

(144,655,819)

무형자산의 처분

56,500,000

매각예정비유동자산의 매각대금 선수취

263,600,000

매각예정자산의 처분

8,051,230,000

153,350,000,000

종속기업에 대한 투자자산의 취득

(3,797,440,000)

종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산의 취득

(956,500,000)

(6,173,550,000)

당기손익-공정가치측정금융자산의 처분

80,095,478,484

기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 취득

(2,000,137,500)

(346,518,300)

기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 처분

2,468,382,020

793,707,490

임차보증금의 증가

(2,004,706,978)

(2,886,056,220)

임차보증금의 감소

879,192,517

1,687,115,220

단기금융상품의 취득

(103,781,044,725)

단기금융상품의 처분

115,064,000,000

10,005,788,944

장기금융상품의 취득

(64,000,000)

장기금융상품의 처분

835,389,500

배당금수취

807,504,800

966,560,000

정부보조금의 수취

301,069,885

재무활동현금흐름

199,620,160

(71,492,298,267)

사채의 증가

89,596,320,000

단기차입금의 상환

(12,000,000,000)

유동성장기차입금의 상환

(68,050,000,000)

(37,625,000,000)

자기주식의 취득

(2,725,556,750)

이자지급

(5,977,467,697)

(5,731,526,129)

금융리스부채의 지급

(15,369,232,143)

(13,410,215,388)

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과

1,299,176,496

1,492,088,167

현금및현금성자산의순증가(감소)

94,586,391,001

54,845,732,615

기초현금및현금성자산

157,360,721,094

83,333,063,705

기말현금및현금성자산

251,947,112,095

138,178,796,320

5. 재무제표 주석

제 67 기 1분기 : 2022년 3월 31일 현재

제 66 기 1분기 : 2021년 3월 31일 현재

주식회사 한진

1. 일반사항

주식회사 한진(이하 "
당
사
")은 1958년 3월 10일에 설립되어 화물운송, 항만하역, 택배사업 등을 주 사업목적으로 하고 있는 주권상장법인으로서 서울특별시 소재의 본사와 국내외 주요 도시 및 항
만에

3본
부 27개 지점을
운영하고 있습니다. 보고기간말
현재
당
사의 최대주주는
(주)한진칼(지분율: 24.16%)이며, (주)한진칼을 포함한 특수관계자 보유지분은

27.
4
5%
입니다.

2. 재무제표 작성기준 및 회계정책의 변경

2.1
분기
재무제표 작성기준

동
분기
재무제표는 연차재무제표가 속하는 기간의 일부에 대하여 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'를 적용하여 작성하는 요약중간재무제표이며, 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 

동 요약중간재무제표에 대한 이해를 위해서는 한국채택국제회계기준에 따라 작성된 2021년 12월 31일자로 종료하는 회계연도에 대한 연차별도재무제표를 함께 이용하여야 합니다.

2.2 제ㆍ개정된 기준서의 적용

2022년 1월 1일부터 시행되는 회계기준이 있으나, 그 기준들은 당사의 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않으며, 이를 제외하고는 중간재무제표의 작성에 적용된 유의적 회계정책은 2021년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시
채택한 회계정책과 동일합니다.

2022년 1월 1일부터 조기 적용 가능한 새로운 회계기준이 있으나, 당사는 중간재무제표 작성 시 조기 적용한 제ㆍ개정 기준서가 없습니다.

2.3 중요한 회계추정 및 판단

중간재무제표 작성을 위해 당사 회계정책의 적용과 추정 불확실성의 주요 원천에 대해 경영진이 내린 중요한 판단은 2021년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표와 동일합니다.

COVID-19의 확산은 국내외 경제에 중대한 영향을 미치고 있습니다. 이는 생산성 저하와 매출의 감소나 지연, 기존 채권의 회수 등에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며 이로 인해 당사의 재무상태와 재무성과에도 부정적인 영향이 발생할 수 있습니다. 분기재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 COVID-19에 따른 불확실성의 변동에 따라 조정될 수 있으며, COVID-19로 인하여 당사의 사업, 재무상태 및 재무성과 등에 미칠 궁극적인 영향은 현재 분기재무제표에 반영된 추정치와 다를수 있습니다.

3
.
공정가치

당분기 중 당사의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다.

3.1
금융상품 종류별 공정가치

당사는 보고기간말 현재 공정가치로 후속 측정되지 않는 상각후원가로 인식되는 금융자산 및 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다.

3.2
공정가치 서열체계

공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 수준 1: 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의(조정되지 않은) 공시가격

- 수준 2: 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한 자산이나 부채에 대한 투입변수. 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함

- 수준 3: 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 자산이나 부채에 대한 투입변수 (관측가능하지 않은 투입변수) 

공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

① 당기손익-공정가치측정금융자산 :

파생상품자산
-
3,802
-
3,802

수익증권
-
-
6,826
6,826

② 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

지분상품
46,737
-
5,375
52,112

③ 당기손익-공정가치측정금융부채 :

파생상품부채
-
-
8,183
8,183

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

① 당기손익-공정가치측정금융자산 :

파생상품자산

-
2,050
-
2,050

수익증권

-
-
6,826
6,826

② 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

지분상품
47,630
-
5,375
53,005

③ 당기손익-공정가치측정금융부채 :

파생상품부채
-
-
8,183
8,183

4.
영업부문정보

(1) 영업부문에 대한 일반정보

당사의 영업부
문은 총
7개
의 사업부문으로 구성
되어 있으며, 각 사업부문이 제공하는 용역 또는 재화에 근거하여 다음과 같이 분류할 수 있습니다.

사업부문
주요 제공 용역 또는 재화

육운
공로(고속도로, 국도, 지방도) 또는 철도를 이용한 화물 수송 서비스

하역
항만에서 화물을 선박에 적하 및 양하 또는 부선으로의 운송 서비스

해운
선박을 이용한 화물의 해상 운송 서비스

글로벌(구, 국제)(주1)
화물 운송 계약의 중개 및 대리 서비스

창고
화물의 보관 및 운송 서비스

택배
상품, 서류 등에 대한 운송을 의뢰받아 지정된 장소까지 직접 배달하는 서비스

차량종합(주2)
차량 관련 부가 서비스의 제공

(주1) 당기 중 국제사업부에서 글로벌사업부로 영업부문의 명칭을 변경하였습니다.
(주2) 동 사업부문에서 렌터카사업은 전기 이전에 매각하여 주요 제공 용역 또는 재화에서 제외되었습니다.

(2) 영업부문의 재무현황

<당분기>
(단위: 백만원)

구분
육운
하역
해운
창고
글로벌
택배
차량종합
합계

매출액
101,831
32,718
8,724
4,654
64,601
318,586
68,926
600,040

영업손익
(138)
1,181
1,118
1,131
1,239
6,374
(174)
10,731

감가상각비/상각비
2,001
892
1,457
1,486
891
13,566
386
20,679

<전분기>
(단위: 백만원)

구분
육운
하역
해운
창고
글로벌
택배
차량종합
합계

매출액
88,220
32,360
8,692
4,340
40,518
246,103
60,728
480,961

영업손익

267
1,227
1,519
980
(1,226)
(3,268)
(532)
(1,033)

감가상각비/상각비

1,480
879
1,330
1,799
870
10,852
641
17,851

(3) 고객과의 계약에서 생기는 수익

당사의 고객과의 계약에서 생기는 수익은 다음과 같이 구분됩니다.

<당분기>
(단위: 백만원)

구분
육운
하역
해운
창고
글로벌
택배
차량종합
합계

한시점에 인식
-
-
-
-
-
-
68,926
68,926

기간에 걸쳐 인식
101,831
32,718
8,724
4,654
64,601
318,586
-
531,114

합 계
101,831
32,718
8,724
4,654
64,601
318,586
68,926
600,040

<전분기>
(단위: 백만원)

구분
육운
하역
해운
창고
글로벌
택배
차량종합
합계

한시점에 인식
-
-
-
-
-
-
60,728
60,728

기간에 걸쳐 인식
88,220
32,360
8,692
4,340
40,518
246,103
-
420,233

합 계
88,220
32,360
8,692
4,340
40,518
246,103
60,728
480,961

5.
우발부채와 주요 약정사항

(1) 당분기말 현재 당사의 주요 유형자산
등
의
담보제공 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
담보자산 내역
장부가액
담보설정액
채권자
비고(주2)

토지, 건물
부산 사하구 구평동 외
116,578
52,000
(주)국민은행
차입금, 회사채

토지, 건물
인천 중구 북성동 외
481,694
287,038
한국산업은행
회사채 외

기계장치
택배 자동분류기
8,292

토지, 건물
경기도 안산시 단원구 외
104,112
72,000
농협은행(주) 등
차입금

토지, 건물
경기도 양주시 은현면 외
103,784
54,000
(주)우리은행
회사채

토지
대전 유성구 대정동 300-1
36,201
36,000
한국산업은행 등
차입금(주1)(주3)

종속기업
한진인천컨테이너터미널(주) 주권
148,743
157,200
한국산업은행 등
종속기업 차입금 지급보증 담보

관계기업
서울복합물류프로젝트금융투자(주) 주권
20,325
416,000
교보생명보험 등
관계기업 PF차입금

공동기업
인천글로벌물류센터(주) 주권
7,124
10,710
케이비증권주식회사
공동기업 차입금

기타포괄손익
 -공정가치측정금융자산

(주)GS

리테일
주식

17,961
14,950
한국증권금융(주)
단기차입금

장ㆍ단기금융상품

외화정기예금
892
7,259
(주)신한은행 등
종속기업 지급보증 담보

원화정기예금
6,327
질권설정

합 계
1,052,033
1,107,157

(주1) 당사는 대전Mega-Hub 물류센터 신설을 위해 건설공사보험(부보금액: 156,412백만원)에 가입하고 있으며, 이를 차입금에 대한 담보(근질권)로 제공하고 있습니다.

(주2) 당사의 자산 일부(건물, 기계장치 등)는 재산종합보험에 가입되어 있으며, 해당 보험의 일부
목적물
(부보금액 : 151,591백만원)
에 대해 차입금의 담보
(근질권)로 제공하고 있습니다.

(주3) 당사는 대전Mega-Hub 물류센터 신설을 위해 한국산업은행 등과 공동 대출약정을 체결하였으며, 당분기말 현재 당사가 차입한 금액은 300억원입니다.

(2) 제공받은 지급보증내역

당분기말 현재 당사의 계약이행과 관련하여 서울보증보험(주)로부터 57,309백만원 한도의 지급보증을 제공받고 있으며, 당사가 발행한 FRN 외화사채 2건에 대하여 각 주관사인 (주)우리은행 및 (주)국민은행으로부터 각각 USD 26,520천 및 USD 17,000천 한도의 지급보증을 제공받고 있습니다.

(3) 제공한 지급보증내역

당사는 종속기업인 한진인천컨테이너터미널(주)의 인천항만공사와의 터미널 상부시설공사 및 운영사업을 위한 실시협약 체결과 관련하여 한국산업은행 등 금융기관과의 PF 대출약정에 대해 465억원 한도로 사업인허가의 취소, 효력상실, 사업의 해지의 경우 동사의 차입금 원리금상환에 필요한 부족자금을 보충해 주어야 할 자금보충의무가 있습니다. 또한, 당사는 종속기업의 채무의 상환에 부족할 경우 종속기업에게직접 자금제공을 해야 할 의무가 있습니다. 

당사는 공동기업인 인천글로벌물류센터(주)의 대출약정에 따라 107억원 한도로 채무자 사업의 계속에 지장을 초래할 것으로 우려되거나 대출약정채무를 지급하기에 부족할 것으로 합리적으로 판단되는 경우 또는 대출약정상 기한의 이익 상실 사유가 발생하여 채권자가 자금의 보충을 요청하는 경우 동사의 부족자금을 보충해 주어야 할 자금보충 의무가 있습니다.

당사는 2012년 6월 중 부산항만공사와 한진부산컨테이너터미널(주) 간 체결한 신항 2단계 1차 컨테이너부두 임대차 계약에 대한
이행보증

(장래 채무불이행에 따른 손해배상연대보증)
을 제공하고 있으며,
해외 종속기업인 HANJIN GLOBAL LOGISTICSMYANMAR Co.,Ltd.의
차입금과
관련하여 USD 700천
한도의 지급보증을 제공하고 있습니다.

(4)

당분기말 현재 당사가 금융기관과 체결한 약정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

제공자
약정내역
한도금액

농협은행(주)
신용공여(Credit Line)
10,000

(주)하나은행
BTB구매자금대출
8,000

시설자금대출(주2)
25,000

매출채권담보대출
50

한국산업은행(주1)
신용공여(Credit Line)
20,000

시설자금대출(주2)
60,000

(주)우리은행
신용공여(Credit Line)
8,000

시설자금대출(주2)
50,000

(주)신한은행
운영자금대출
20,000

당좌차월
3,000

시설자금대출(주2)
45,000

이자율스왑
605

한국증권금융(주)
주식담보대출
11,500

합 계
261,155

(주1) 한국산업은행은 당사에 총 2,700억원의 여신한도를 제공하고 있습니다.

(주2) 당사는 대전Mega-Hub 물류센터 신설을 위해 한국산업은행, (주)우리은행, (주)신한은행 및 (주)하나은행과 공동 대출약정을 체결하였으며, 대출약정은 1,800억원(채권최고액 2,160억원)의 한도를 제공하고 있습니다.

(5)
당
분기말
현재 당사가 피고
로 계류중인 손해배상청구 등의 소송은

13
건(소송가액:
2,485
백만원)
이며,
당사는
당분기말 현재 피고로 계류중인 소송사건과 관련하여
1,095

백만원
의 소송충당부채를 설정하였습니다.

(6) 당사는

이자율 스왑계약 및 통화스왑계약을 체결하고 있습니다. 당사는 동 파생상품에 대해 위험
회피회계를 적용하고 있지 않습니다.

(원화단위: 백만원, 외화단위:천USD)

거래금융기관
종류
거래개시일
만기일
명목금액
수취금리
지급금리

(주)우리은행
이자율스왑
2020-05-25
2025-05-26
15,000
KRW 91CD + 2.08%
3.26%

(주)신한은행
이자율스왑
2020-06-26
2023-06-30
20,000

KRW 91CD +
1.90%

3.30%

(주)국민은행
통화스왑(주1)
2020-10-28
2023-11-09
USD 17,000

Libor 3M +
1.30%

2.03%

(주)우리은행
통화스왑(주1)
2019-06-27
2022-06-27
USD 26,000
Libor 3M + 0.95%
2.35%

(주1) 당사가 (주)국민은행 및 (주)우리은행과 체결한 통화스왑에 적용되는 계약환율은 각각 1,130.0원(KRW/USD)과 1,156.8원(KRW/USD)입니다.

(7) 한진부산컨테이너터미널(주) 관련 주주간 약정사항

당사는 부산항만공사 및 뉴포트글로벌 유한회사와 함께 종속기업인 한진부산컨테이너터미널
(주)
의 증자에 참여하였으며, 다음과 같은 주주간 약정(우선주 발행일인 2017년 6월 13일로부터 15년간 유효)을 체결하였습니다.

1) 뉴포트글로벌 유한회사는 취득한 무의결권 우선주식 1,450,330주에 대해 감자를 청구할 권리가 부여됨.

2) 뉴포트글로벌 유한회사는 우선주발행일로부터 4년 3개월, 9년 3개월 및 13년 9개월이 되는 날로부터 각각 3개월 동안, 전체 무의결권 우선주식의 각각 15%, 25%, 60%에 해당하는 주식에 대해 감자를 청구할 수 있음.

3)
감자청구권
행사 시 감자가격은 당초 뉴포트글로벌 유한회사의 투자규모, 각 감자시점까지 배당, 감자, 기타의 방법으로 회수한 금원, 한진부산컨테이너터미널(주)의 청산가치 등을 고려하여 각 행사 시점 별로 계약에서 미리 정한 절차와 방법에 따라 산정한 금액으로 하며, 이를 우선주발행일로부터 각 5년, 10년, 15년이 되는 날까지 지급하기로 함.

4) 당사의 주식매수권: 뉴포트글로벌 유한회사의
감자청구권
행사가 있는 경우 당사는 감자 청구 대상 우선주식의 전부 또는 일부를 감자청구권 행사가격에 매수할 수 있는 주식매수권 행사 가능.

5) 뉴포트글로벌 유한회사의 동반매도청구권: 뉴포트글로벌 유한회사의 감자청구 후감자나 회사에 의한 주식매수가 이루어지지 않는 경우 또는 당사가 주주간 계약을 중대하게 위반한 경우 등의 사유 발생 시, 뉴포트글로벌 유한회사는 제3자에게 우선주식을 매각하면서 당사 보유 보통주식도 함께 매각할 수 있는 동반매도청구권 행사 가능.

6) 당사의 우선매수권 및 제3자 지정권 등: 뉴포트글로벌 유한회사의 동반매도청구통지가 있는 경우 당사는 직접 또는 제3자를 지정하여 동반매도의 대상이 되는 주식을 매수할 수 있는 우선매수권을 행사할 수 있고, 부산항만공사는 부산항만공사 보유주식 전부를 제3자에 함께 매도할 것을 청구할 수 있는 동반매도참여권을 행사할 수 있음. 당사는 뉴포트글로벌 유한회사의 동반매도청구통지가 없는 경우에도 동반매도청구권을 행사할 수 있는 기간 중 언제든지 동반매도의 대상이 되는 주식을 매수할 자를 지정하는 제3자 지정권을 행사할 수 있음.

7) 당사의 감자청구권: 당사는 우선주식 발행일로부터 5년, 10년 시점에 뉴포트글로벌 유한회사 보유 우선주식 전부를 감자할 것을 청구할 수 있음. 이 경우 감자가격은 우선주 투자금액 미회수액에 우선주의 참가배분액을 합산한 금액으로 하기로 함.

8)

당사가 보유한 한진부산컨테이너터미널(주) 주식 3,647,141주에 대하여 질권설정되
어 있음.

(8) (주)휴데이터스 관련 주주간 약정사항
피투자회사의 공동약정에 참여한 상대방 회사는 당기말까지 피투자회사에 660백만원의 추가출자의무가 존재합니다. 동 의무를 위반하는 경우 당사는 상대방 회사가 보유한 피투자회사의 지분을 행사가격에 매수할 수 있는 권리와 당사가 보유한 피투자회사의 지분을 상대방 회사에게 행사가격으로 매도할 수 있는 권리를 보유하고 있습니다. 당사는 두 권리 중 하나의 권리를 선택하여 행사할 수 있습니다.

6.
특수관계자 공시

(1) 특수관계자 현황

구 분
특수관계자의 명칭

유의적인 영향력을 미치는 회사

(주)한진칼

종속기업
부산글로벌물류센터(주)
한진울산신항운영(주)
한진인천컨테이너터미널(주)
한진평택컨테이너터미널(주)(구, 평택컨테이너터미날(주))(주4)
한진부산컨테이너터미널(주)
HANJIN INTERMODAL AMERICA,INC.
QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.
JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE
HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHANGHAI) CO.,LTD.
HANJIN GLOBAL LOGISTICS (DALIAN) CO.,LTD.
HANJIN GLOBAL LOGISTICS (SHENZHEN) CO.,LTD.
HANJIN GLOBAL LOGISTICS GUANGZHOU CO.,LTD.(주1)
HANJIN GLOBAL LOGISTICS EUROPE s.r.o.
HANJIN GLOBAL LOGISTICS MYANMAR Co.,Ltd.
HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
HANJIN GLOBAL LOGISTICS (CAMBODIA) CO.,LTD.(주2)

관계기업 및 공동기업
마산항제4부두운영(주)
HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
포항항7부두운영(주)
서울복합물류프로젝트금융투자(주)
서울복합물류자산관리(주)
(주)한국티비티
TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD
인천내항부두운영(주)(주3)
인천글로벌물류센터(주)(주2)
(주)휴데이터스(주5)

기타 특수관계자
(주)대한항공
정석기업(주)
한국공항(주)
한진정보통신(주)
(주)한진관광
(주)에어코리아
태일통상(주)
태일캐터링(주)
청원냉장(주)
세계혼재항공화물(주)
토파스여행정보(주)
기타(주6)

(주1) 전기 중 청산되어 심천법인의 분공사로 편입되었습니다.
(주2) 전기 중 신규 편입 되었습니다.
(주3) 피투자기업에 대한 지분율이 20%에 미달하나, 피투자기업의 이사회 등 의사결정기구참여를 통하여 유의적인 영향력을 행사할 수 있으므로 관계기업투자주식으로 계정을 분류하였습니다.
(주4) 당기 중 평택컨테이너터미날 주식회사에서 한진평택컨테이너터미널 주식회사로 상호를 변경하였습니다.
(주5) 당기 중 신규 출자로 설립하였습니다.
(주6) 당사가 속해있는 기업집단 소속회사가 포함되어 있습니다.

(2) 매출 및 매입 등

(단위: 백만원)

특수관계자

매 출 등
(주1)

매 입 등
(주1)

당분기
전분기
당분기
전분기

유의적인 영향력을 미치는 회사:

(주)한진칼

1
23
171
148

종속기업:

HANJIN INTERMODAL AMERICA, INC.
788
669
770
700

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.
2,618
1,093
135
264

한진울산신항운영(주)
4
-
743
818

한진인천컨테이너터미널(주)
1,163
962
3
3

한진평택컨테이너터미널(주)
2,123
2,626
-
1

부산글로벌물류센터(주)
199
196
492
425

한진부산컨테이너터미널(주)
1,239
538
158
150

기타
1,985
346
5,366
2,951

관계기업
및 공동기업:

서울복합물류자산관리(주)
48
47
-
-

서울복합물류프로젝트금융투자(주)
-
-
614
606

포항항7부두운영(주)
-
-
1,177
1,061

인천내항부두운영(주)
347
281
114
111

기타
81
-
7
77

기타특수관계자:

(주)대한항공
4,935
4,652
108
122

정석기업(주)
119
85
1,093
950

한국공항(주)
886
769
178
216

한진정보통신(주)
11
6
2,950
2,346

(주)한진관광
4
3
5
-

세계혼재항공화물(주)
-
-
505
270

기타
188
106
695
59

합 계
16,739
12,402
15,284
11,278

(주1) 리스 관련 거래는 제외되어 있습니다.

(3) 채권 및 채무(차입금 및 대여금 제외)

(단위: 백만원)

특수관계자
채 권 등(주1)
채 무 등(주1)

당분기말
전기말
당분기말
전기말

유의적인 영향력을 미치는 회사:

(주)한진칼
125
125
40
22

종속기업:

HANJIN INTERMODAL AMERICA, INC.
416
384
644
518

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.
1,245
924
143
122

한진울산신항운영(주)
4
-
248
438

한진인천컨테이너터미널(주)
1,215
990
1
1

한진평택컨테이너터미널(주)
1,440
2,134
-
-

부산글로벌물류센터(주)
82
57
167
180

한진부산컨테이너터미널(주)
455
534
48
37

기타
1,207
1,095
1,319
1,393

관계기업 및 공동기업:

서울복합물류자산관리(주)
18
20
-
-

서울복합물류프로젝트금융투자(주)
11,910
11,799
-
-

포항항7부두운영(주)
-
-
526
94

인천내항부두운영(주)
133
103
64
40

기타
20
22
3
367

기타특수관계자:

(주)대한항공
3,513
3,447
2,156
32

정석기업(주)
1,658
1,586
1
-

한국공항(주)
326
326
66
65

한진정보통신(주)
1
1
1,026
1,422

세계혼재항공화물(주)
-
-
161
258

기타
109
73
48
65

합 계
23,877
23,620
6,661
5,054

(주1) 리스 관련 거래는 제외되어 있습니다.

(4) 특수관계자와의 리스 약정계약에 따라 지급한 금액과 재무제표에 인식한 리스부채 및 이자비용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
회사의 명칭
지급액

리스부채

이자비용

당분기
전분기
당분기말
전기말
당분기
전분기

관계기업 및 
공동기업
서울복합물류프로젝트금융투자(주)
5,881
5,899
191,517
206,565
3,527
3,326

기타특수관계자
대한항공(주)
105
100
308
252
5
8

한국공항(주)
40
-
56
95
1
-

합 계
6,026
5,999
191,881
206,912
3,533
3,334

(
5)
자금대여 및 차입거래

<
당분기
>

<대여금>
(단위: 백만원)

회사명
기초
기타(주1)
당분기말
이자수익

HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
1,423
30
1,453
14

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
592
13
605
5

합 계
2,015
43
2,058
19

(주1) 외환평가로 인한
변동입니다.

<
전분기
>

<대여금>
(단위: 백만원)

회사명
기초
기타(주1)
전분기말
이자수익

HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
1,306
55
1,361
12

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
544
23
566
5

합 계
1,850
78
1,927
17

(주1) 외환평가로 인한
변동입니다.

(6) 지분거래 등

<당분기>
(단위: 백만원)

거래내용
거래상대방
금액

배당
(주)한국티비티
272

배당
한진평택컨테이너터미널(주)
340

배당
한진부산컨테이너터미널(주)
835

배당
인천내항부두운영(주)
196

지분취득
HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
3,797

지분취득
(주)휴데이터스
957

합 계
6,397

<전분기>
(단위: 백만원)

거래내용
거래상대방
금액

배당
TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD.
2,901

배당
(주)한국티비티
227

배당
한진평택컨테이너터미널(주)
680

지분취득

인천글로벌물류센터
(주)

6,174

합 계
9,982

(7) 당분기 중 특수관계자가 보유하고 있는 당사의 회사채 액면가액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
정석기업(주)

기초
6,500

증가
1,000

감소
(1,000)

기말
6,500

(
8
) 당사는 특수관계자를 위하여 지급보증(자금보충의무 포함) 및 담보를 제공하고 있습니다 (주석 5 참조).

(
9
) 당분기 및 전분기 중 당사의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 이사(비상임 포함) 및 감사가 포함된 주요 경영진 전체(비등기임원 포함)에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

급여
949
971

퇴직급여
189
150

합 계
1,138
1,121

7.

매출채권및기타채권

(1) 당분기말 및 전기말 현재
매출채권 및 기타채권
의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

매출채권
233,466
2,444
232,557
2,408

대손충당금
(114)
(592)
(82)
(392)

미수금
5,536
1,796
1,985
1,957

미수수익
216
-
982
-

합 계
239,104
3,648
235,442
3,973

(2) 당분기 및 전분기 중 대손충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

기초
473
1,182

대손상각비(환입)
230
(6)

기타
3
-

기말
706
1,176

(3) 보고기간말 현재 당사가 보유한 매출채권 및 기타채권의 통상적인 만기는 30일에서 90일 이내이며, 장부금액과 공정가치의 차이가 중요하지 않습니다.

8.
재고자산

당분기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

저장품
3,619
3,701

상품
2,477
1,873

합 계
6,096
5,574

9.

유형자산

(1)
당분기 및 전분기 중
유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
취득
처분
대체(주1)
감가상각비
매각예정
비유동자산
대체(주2)
기타증감(주3)
기말

토지
872,911
-
-
209
-
-
-
873,120

건물
204,431
878
-
806
(1,598)
-
-
204,517

구축물
21,944
2,583
(51)
1,114
(530)
-
-
25,060

기계장치
109,762
7,233
-
3,408
(3,312)
-
-
117,091

선박
38,792
3
-
913
(875)
-
-
38,833

차량운반구
6,375
309
(2)
886
(444)
(1,966)
-
5,158

공구기구와비품
6,151
203
-
1,370
(660)
-
-
7,064

건설중인자산
82,305
43,434
-
(9,750)
-
-
664
116,653

합 계
1,342,671
54,643
(53)
(1,044)
(7,419)
(1,966)
664
1,387,496

(주1)

건설중인자산에서 무형자산으로 1,044

백만원
대체되었습니다.

(주2) 당분기말 현재 매각이 진행중인 차량운반구의 장부금액을 매각예정비유동자산으로 분류하였습니다(주석 36 참조).

(주3)
차입원가자본화 및 환율변동효과 등으로 인한 증감입니다.

<전분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
취득
처분
대체(주1)
감가상각비
매각예정
비유동자산
대체(주2)
기타증감(주3)
기말

토지
874,774
146
(205)
-
-
(82)
-
874,633

건물
203,996
1,583
(2,760)
5,594
(1,582)
-
215
207,046

구축물
14,679
478
(793)
5,457
(336)
-
-
19,485

기계장치
73,613
4,208
-
926
(2,329)
-
8
76,426

선박
42,089
-
-
-
(823)
-
-
41,266

차량운반구
7,395
375
(144)
452
(436)
-
-
7,642

공구기구와비품
6,643
286
(29)
100
(591)
-
1
6,410

건설중인자산
60,283
9,547
-
(13,324)
-
-
(175)
56,331

합 계
1,283,472
16,623
(3,931)
(795)
(6,097)
(82)
49
1,289,239

(주1)

건설중인자산에서 무형자산으로 795

백만원
대체되었습니다.

(주2) 전분기말 현재 매각이 완료 또는 진행중인 토지의 장부금액을 매각예정비유동자산으로 분류하였습니다.

(주3)
차입원가자본화 및 환율변동효과 등으로 인한 증감입니다.

(2) 당분기말 현재
한
국
산
업은행 등 차입금과 관련하여 상기 유형자산 중 일부가 담보로 제공되어 있습니다(주석 5

참조).

10.
사용권자산

(1) 당분기 및 전분기 중 사용권자산의 변동 내역은 다음과 같습니다.

<당분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
증가
감소
감가상각비
기타(주1)
기말

토지 및 건물
271,923
21,434
(2,252)
(11,021)
(12,637)
267,447

기계장치
688
-
-
(144)
2
546

차량운반구
502
91
(52)
(48)
-
493

선박
15,709
-
-
(441)
-
15,268

합 계
288,822
21,525
(2,304)
(11,654)
(12,635)
283,754

(주1) 리스 변경에 따른 증감액이 포함되어 있습니다.

<전분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
증가
감소
감가상각비
기타(주1)
기말

토지 및 건물
266,022
45,397
(16,206)
(9,594)
(27,040)
258,579

기계장치
84
-
-
(17)
-
67

차량운반구
290
-
-
(37)
-
253

선박
16,008
-
-
(447)
-
15,561

합 계
282,404
45,397
(16,206)
(10,095)
(27,040)
274,460

(주1) 리스 변경에 따른 증감액과 투자부동산으로의 대체 금액이 포함되어 있습니다.

(2) 당사는 비관리청항만공사로 조성한 항만시설을 국가에 귀속시키고 총사업비를 인정받아 항만시설사용료와 상계하고 있습니다. 당분기말 현재 사용료와 상계된 이후의 총사업비 잔액은 1,943백만원(전기말: 2,064백만원)으로 사용권자산에 계상되어 있습니다.

(3) 포괄손익계산서에 인식된 금액

당분기와 전분기 중 리스와 관련하여 포괄손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분

당분기

전분기

지급임차료 등 기타영업비용

단기리스

2,031
1,218

소액리스

479
308

리스부채 측정치에 포함되지 않은 변동리스료
9,341
7,705

소 계

11,851
9,231

감가상각비 및 손상차손

사용권자산의 상각

11,654
10,095

금융원가

리스부채 이자비용

5,225
4,665

합 계

28,730
23,991

11. 투자부동산

당분기 및 전분기 중 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
감가상각비
기타(주1)

기말

토지
7,971
-
-
7,971

건물
12,077
(915)
(178)
10,984

합 계
20,048
(915)
(178)
18,955

(주1) 리스 변경에 따른 증감액이 포함되어 있습니다.

<전분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
감가상각비
기타(주1)

기말

토지
7,971
-
-
7,971

건물
6,394
(1,218)
14,922
20,098

합 계
14,365
(1,218)
14,922
28,069

(주1)
전분기 중 사용권자산에서 투자부동산으
로
14,922
백만원 대체되었습니다.

12.
무형자산

당분기 및 전분기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
취득

대체(
주
1)

상각비
기타(주2)
기말

회원권
2,377
775
-
-
-
3,152

컨테이너야드사용권
6,252
-
-
(195)
-
6,057

산업재산권
87
6
8
(6)
-
95

기타의무형자산
7,136
173
1,036
(510)
(301)
7,534

합 계
15,852
954
1,044
(711)
(301)
16,838

(
주
1) 건설중인자산에서 1,044백만원이 산업재산권 및 기타의무형자산으로 대체되었습니다.

(주2) 정부보조금 수취로 인한 증감입니다.

<전분기>
(단위: 백만원)

구 분
기초
취득
상각비

대체(
주
1)

기말

회원권
2,293
-
-
-
2,293

컨테이너야드사용권
7,032
-
(195)
-
6,837

산업재산권
100
-
(6)
-
94

영업권
9,776
-
-
-
9,776

기타의무형자산
2,814
351
(253)
795
3,707

합 계
22,015
351
(454)
795
22,707

(
주
1) 건설중인자산에서 795백만원이 기타의무형자산으로 대체되었습니다.

13.

종속기업,관
계기업및
공동기업투자

당분기말 및 전기말 현재 종속기업, 관계기업 및 공동기업투자의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

회사명
소재지
결산월
지분율(%)
당분기말
전기말

장부금액
손상차손인식액
장부금액

당분기
전기 이전

종속기업:

부산글로벌물류센터(주)
한국
12월
51.00
3,570
-
-
3,570

HANJIN INTERMODAL AMERICA,INC.

미국
12월
100.00
243
-
-
243

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.
중국
12월
75.00
1,885
-
-
1,885

한진울산신항운영(주)

한국
12월
51.00
2,247
-
(3,873)
2,247

한진인천컨테이너터미널(주)
(주2)

한국
12월
100.00
148,744
-
-
148,744

한진평택컨테이너터미널(주)(구, 평택컨테이너터미날(주))(주8)
한국
12월
68.00
16,322
-
-
16,322

한진부산컨테이너터미널(주)(주1)(주3)(주5)
한국
12월
62.87
223,730
-
(14,127)
223,730

JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE(주5)
우즈베키스탄
12월
51.00
891
-
(801)
891

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
홍콩
12월
100.00
3,122
-
-
3,122

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (DALIAN) CO.,LTD.(주5)
중국
12월
100.00
1,794
-
(2,500)
1,794

HANJIN GLOBAL LOGISTICS EUROPE s.r.o.
체코
12월
100.00
809
-
-
809

HANJIN GLOBAL LOGISTICS MYANMAR Co.,Ltd.
미얀마
3월
100.00
491
-
-
491

HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED(주10)
베트남
12월
99.15
4,119
-
-
322

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (CAMBODIA) CO.,LTD.(주6)
캄보디아
12월
100.00
575
-
-
575

소 계
408,542
-
(21,301)
404,745

관계기업 및
공동기업:

마산항제4부두운영(주)
한국
12월
27.75
14
-
-
14

HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.

일본
12월
25.00
459
-
-
459

포항항7부두운영(주)
한국
12월
28.00
-
-
(19)
-

서울복합물류프로젝트금융투자(주)(주2)
한국
12월
37.55
20,325
-
-
20,325

서울복합물류자산관리(주)
한국
12월
37.55
159
-
-
159

(주)한국티비티(주5)
한국
12월
33.33
4,877
-
(6,896)
4,877

TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD

베트남
12월
21.33
23,110
-
-
23,110

인천내항부두운영
(주)(주4)

한국
12월
10.97
4,136
-
-
4,136

인천글로벌물류센터(주)(주2)(주7)
한국
12월
51.00
7,124
-
-
7,124

(주)휴데이터스(주7)(주9)

한국
12월
67.69
957
-
-
-

소 계
61,161
-
(6,915)
60,204

합 계
469,703
-
(28,216)
464,949

(주1) 보통주에 대한 명목상 지분율이며, 유효 지분율은 83.82%입니다.

(주2) 관계기업 및 공동기업의 차입금에 대한 지급보증의 담보로 제공되어 있습니다
(주석 5 참조).

(주3) 부산항만공사 및 뉴포트글로벌 유한회사와의 주주간 약정에 따라서 주권이 질권 설정되어 있습니다(주석 5

참조).

(주4) 피투자기업에 대한 지분율이 20%에 미달하나, 피투자기업의 이사회 등 의사결정기구 참여를 통하여 유의적인 영향력을 행사할 수
있다고 판단되어
,

관계기업투자주식으로 인식하고 있습니다.

(주5) 전기 중 한진부산컨테이너터미널(주) 등에 대해서 중요한 손상징후가 발견됨에 따라 순공정가치에 근거한 손상평가를 수행하였습니다. 손상평가 결과 20,135백만원의 손상을 인식하였습니다.

(주6) 전기 중 신규 출자로 설립하였습니다.

(주7) 공동약정에 따라 설립된 기업으로, 당사는 해당 기업의 순자산에 대한 권리를 보유하고 있어 공동기업으로 분류하였습니다.

(주8) 당기 중 평택컨테이너터미날 주식회사에서 한진평택컨테이너터미널 주식회사로 상호를 변경하였습니다.

(주9) 당기 중 신규 출자로 설립하였습니다.

(주10) 당기 중 3,797백만원을 추가 출자하였습니다.

14.

공정가치
측정
금융자산

(1) 당분기
말 및 전기말 현재
공정가치측정금융자산
의 내
역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

당기손익-공정가치측정금융자산 :

수익증권
6,826
6,826

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

1) 시장성 있는 지분증권
46,737
47,630

(주)GS
리테일
(주1)

27,497
29,485

(주)하나금융지주
9,720
8,410

(주)포스코
5,860
5,490

기타
3,660
4,245

2) 시장성 없는 지분증권(주2)
11,113
9,113

소 계
57,850
56,743

기타금융자산 :

파생상품자산
3,802
2,050

합 계
68,478
65,619

(주1) 당사의
단기차입금
에 대해서 담보로 제공되어 있습니다(주석 5 참조).

(주2) 당사는 공정가치를 결정하기 위해 이용할 수 있는 정보가 불충분하고, 취득원가가 공정가치의 최선의 추정치를 나타낸다고 판단하여 취득원가로 측정한 지분증권을 포함하고 있습니다.

(2) 당분기 및 전분기 중
공정가치측정금융자산
의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당분기>
(단위: 백만원)

구분
기초
취득
처분
평가
기말

당기손익-공정가치측정금융자산 :

수익증권
6,826
-
-
-
6,826

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

1) 시장성 있는 지분증권
47,630
-
(2,468)
1,575
46,737

(주)GS리테일
29,485
-
-
(1,988)
27,497

(주)하나금융지주
8,410
-
-
1,310
9,720

(주)포스코
5,490
-
-
370
5,860

기타
4,245
-
(2,468)
1,883
3,660

2) 시장성 없는 지분증권
9,113
2,000
-
-
11,113

소 계
56,743
2,000
(2,468)
1,575
57,850

기타금융자산 :

파생상품자산
2,050
-
-
1,752
3,802

합 계
65,619
2,000
(2,468)
3,327
68,478

<전분기>
(단위: 백만원)

구분
기초
취득
처분
평가
기말

당기손익-공정가치측정금융자산 :

수익증권
4,799
-
-
-
4,799

투자일임계약자산
70,086
-
(70,086)
-
-

특정금전신탁
10,009
-
(10,009)
-
-

소 계
84,894
-
(80,095)
-
4,799

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

1) 시장성 있는 지분증권
48,360
347
(794)
6,685
54,598

(주)GS리테일
31,919
-
-
2,549
34,468

(주)하나금융지주
6,900
-
-
1,660
8,560

(주)포스코
5,440
-
-
960
6,400

기타
4,101
347
(794)
1,516
5,170

2) 시장성 없는 지분증권
4,196
-
-
-
4,196

소 계
52,556
347
(794)
6,685
58,794

기타금융자산 :

파생상품자산
-
78
-
-
78

합 계
137,450
425
(80,889)
6,685
63,671

15.
기타금융자산

당분기말 및 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

장ㆍ단기금융상품(주1)
8,701
5,585
122,079
7,062

보증금
-
42,604
-
41,929

대여금
-
2,058
-
2,015

파생상품자산
1,399
2,403
675
1,375

합 계
10,100
52,650
122,754
52,381

(주1) 장ㆍ단기금융상품은 질권설정 등으로 그 사용이 제한되어 있습니다(주석 5 참조).

16. 기타자산

당분기말 및 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

선급금
22,181
6,455
19,631
6,455

선급비용
2,608
-
2,235
-

기타
162
-
190
-

합 계
24,951
6,455
22,056
6,455

17.
매입채무및기타채무

당분기말 및 전기말 현재 매입채무 및 기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

매입채무
2,000
720

미지급금
35,676
12,937

미지급비용
192,721
190,390

예수금
19,021
15,199

미지급배당금
8,682
-

합 계
258,100
219,246

매입채무및기타채무는 통상 단기간 내 상환하므로 장부금액과 상각후원가의 차이가 중요하지 않습니다.

18.
차입금

등

당분기말 및 전기말 현재 차입금
등
의 내역은 다음과 같습니다.

(1) 사채

(단위: 백만원)

구 분
발행일
만기일

연이자율

당
분
기말

당분기말
전기말

제86-2회 공모사채
-
-
-
-
64,800

제87회 사모사채(주2)
2019-04-25
2022-04-25
3.38%
40,000
40,000

제88회 공모사채(주1)
2019-05-03
2022-05-03
3.76%
54,300
54,300

제90회 사모사채(주2)
2019-07-22
2022-07-22
3.13%
70,000
70,000

제91-2회 공모사채(주1)
2019-07-23
2022-07-22
3.45%
65,500
65,500

제92회 공모사채(주1)
2020-07-31
2023-07-31
4.05%
30,000
30,000

제94-1회 공모사채(주1)
2021-07-22
2023-07-21
2.73%
20,000
20,000

제94-2회 공모사채(주1)
2021-07-22
2024-07-22
3.74%
70,000
70,000

제95-1회 공모사채(주1)
2021-11-04
2023-11-03
3.55%
20,000
20,000

제95-2회 공모사채(주1)
2021-11-04
2024-11-04
3.97%
20,000
20,000

제96-1회 공모사채(주1)
2022-01-21
2024-01-21
3.29%
34,000
-

제96-2회 공모사채(주1)
2022-01-21
2024-01-22
4.10%
56,000
-

우리(FRN) 사모사채(주2)
2019-06-28
2022-06-28
Libor3M+0.95%
31,481
30,823

국민(FRN) 사모사채(주2)
2020-11-09
2023-11-09
Libor3M+1.30%
20,584
20,154

제93회 무보증사모전환사채
2020-07-22
2025-07-22
1.00%
20,000
20,000

소 계
551,865
525,577

가산: 사채상환할증금
1,592
1,592

차감: 전환권조정
(4,844)
(5,154)

차감: 유동성 대체액
(261,281)
(325,423)

차감: 사채할인발행차금
(1,075)
(796)

사채 잔액
286,257
195,796

(주1) 무보증 공모사채로서, 사채관리계약 상 재무제표기준으로 부채비율(부채/자본)은 400% 이하, 담보권설정율
(담보권설정액/자본)은 500% 이하, 자산처분액은 1조원 이하를 유지하는 것을 이행조건으로 하고 있습니다.

(주2) 사모사채에 대해서 당사의 유형자산 중 일부가 담보로 제공되어 있습니다(주석 5 참조).

(2) 전환사채
당사는 재무적 투자자를 대상으로 전환사채를 발행하였으며, 동 전환 및 상환에 관한주요 발행조건은 다음과 같습니다.

구분
2020년 7월 22일 발행 전환사채

종류
제93회 무보증사모전환사채

발행가액
20,000,000,000원

만기
2025년 7월 22일

연간액면이자율
1.00%

연간만기보장수익율
2.50%

전환청구기간
2021년 7월 22일부터 2025년 6월 22일까지

전환조건

발행시 전환가격
51,300

원당 보통주 1주
(주1)

조기상환청구권
사채 발행일로부터 3년이 되는 날 및 이후 매 3개월에 해당되는 날에 사채의 전부 또는 일부에 대해서 만기 전 조기상환할 것을 청구할 수 있다(주2).

(주1) 전기 10월 22일에 1주당 39,150원으로 조정되었습니다. 전부를 전환하게 될 경우 보통주 510,855주가 발행됩니다. 행사가격의 조정과 관련하여 전환권행사 청구전 시가를 하회하는 발행가격으로 유상증자, 주식배당, 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나,시가를 하회하는 전환가액 또는 행사가액으로 전환사채 및 신주인수권부사채를 발행하는 경우 및 합병, 자본의 감소, 주식분할 등 사채발행계약서상에 명시된 사유가 발생할 경우 행사가격이 조정됩니다.

(주2) 전환사채의 조기상환권은 내재파생상품분리요건을 충족하여 주계약과 분리하여 하나의 복합내재상품으로 처리하였고, 재무상태표상 파생상품부채에 포함되어 있습니다.

당분기말 현재 전환사채에 대하여 원금 상환의무에 대한 부채요소 16,748백만원(상환할증금 1,592백만원 포함)과 전환의무에 대한 파생상품부채요소 3,251백만원이 계상되어 있습니다.

(3) 장기차입금

(단위: 백만원)

차입금 종류
차입처

연이자율

당분

기말

만기
당분기말
전기말

운전자금
(주)신한은행
CD+1.90%
2023-06-30
20,000
20,000

한국산업은행(주1)
2.79%~3.52%
2023-09-21
7,500
8,750

(주)우리은행(주1)
CD+2.18%
2025-05-26
15,000
15,000

(주)우리은행(주1)
CD+1.95%
2025-05-25
29,000
30,000

농협은행(주)(주1)
CD+1.95%
2023-10-18
22,000
22,000

농협은행(주)(주1)
CD+1.95%
2023-10-18
7,000
8,000

시설자금
한국산업은행(주1)
CD+0.50%
2028-11-25
30,000
30,000

소 계
130,500
133,750

차감: 유동성 대체액
(14,875)
(14,250)

장기차입금 잔액
115,625
119,500

(주1) 동 차입금에 대해서 당사의 유형자산 중 일부가 담보로 제공되어 있습니다(주석 5 참조).

(4) 단기차입금

(단위: 백만원)

구 분
차입처

연이자율

당분

기말

당분기말
전기말

일반자금
한국증권금융(주)(주1)
2.39%
11,500
11,500

한국산업은행(주2)
3.04%
50,000
50,000

합 계
61,500
61,500

(주1) 동 차입금에 대해서 당사가 보유한 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 중 일부가 담보로 제공되어 있습니다(주석 5 참조).

(주2) 동 차입금에 대해서 당사의 유형자산 중 일부가 담보로 제공되어 있습니다(주석 5 참조).

(5) 유동성장기
부채

(단위: 백만원)

구 분
차입처

연이자율

당분

기말

당분기말
전기말

사채

86-2
회 공모사채 외

2.90%~3.97%
261,281
325,423

차입금
(주)국민은행 외

2.7
9
%~3.
52
%

14,875
14,250

소 계
276,156
339,673

차감: 사채할인발행차금
(63)
(142)

합 계
276,093
339,531

19.

순
확
정급여부채

(1) 당분기말 및 전기말 현재 순확정급여부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

기금이 적립된 확정급여채무의 현재가치
86,680
86,199

사외적립자산의 공정가치
(89,934)
(90,925)

재무상태표상 부채
(자산)

(3,254)
(4,726)

(2) 당분기 및 전분기 중 포괄손익계산서에 인식한 확정급여제도 관련 비용의 세부 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

당기근무원가
1,974
1,938

순이자원가
(60)
14

합 계
1,914
1,952

총 비용 중 1,559백만원(전분기: 1,534백만원)은 매출원가에 포함되었으며, 355

백만원(전분기: 418백만원)는 판매비와관리비에 포함되었습니다.

20. 리스부채 

(1) 당분기말 및 전기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

내역
리스제공자

연이자율(%)

(주1)

당분기말
전기말

리스부채(유동)

서울복합물류프로젝트금융투자(주) 외

3.24~7.34
57,566
52,313

리스부채(비유동)
244,283
254,479

합 계
301,849
306,792

(주1) 연이자율은 동일신용평가등급(BBB+)의 무보증 회사채의 기간별 수익률을 적용하였습니다.

(2) 당
분
기말
및 전기말
현재 리스부채의 만기분석 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분

당분기말

전기말

1년 이내

59,344
53,997

1년 초과

383,375
381,667

할인되지 않은 총 리스료
442,719
435,664

21. 기타금융부채

당분기말 및 전기말 현재 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

예수보증금
-
13,005
-
13,273

파생상품부채
3,251
4,932
3,251
4,932

금융보증부채
48
-
48
-

합 계
3,299
17,937
3,299
18,205

22. 기타부채

당분기말 및 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

선수금(주1)(주2)
6,791
-
8,226
-

소송충당부채
-
1,095
-
1,095

종업원 장기미지급비용
-
2,287
-
2,252

합 계
6,791
3,382
8,226
3,347

(주1) 당사는 당분기 중 매각예정비유동자산의 일부를 매각하였습니다. 처분된 매각예정비유동자산에 대한 매각대금(계약금 및 중도금) 1,000백만원이 전기말 선수금에 포함되어 있습니다.

(주2) 당분기말 현재 매각예정비유동자산에 대한 매각대금(계약금 및 중도금) 264백만원이 당분기말 선수금에 포함되어 있습니다.

23. 파생상품부채

당분기말 및 전기말 현재 파생상품부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

동반매도청구권 관련(주1)
-
4,932
-
4,932

조기상환청구권 관련(주2)
3,251
-
3,251
-

합 계
3,251
4,932
3,251
4,932

(주1) 당사가 보유한 한진부산컨테이너터미널(주) 종속기업투자주식과 관련하여 뉴포트글로벌유한회사에게 제공한 동반매도청구권이 내재파생상품분리요건을 충족하여 파생상품부채로 인식하였습니다 (주석 5 참조).

(주2) 당사가 발행한 전환사채의 조기상환청구권이 내재파생상품분리요건을 충족하여 파생상품부채로인식하였습니다(주석 18 참조).

24.
자본금

(1) 발행할 주식의 총수 :
30,000,000주

(2) 1주의 금액 :
5,000원

(3) 발행한 주식의 수 :
보통주 14,947,628주 (자기주식

478,401
주 포함)

(4) 법령에 의해 의결권이 제한된 내용 : 상법상의 제한 (자기주식

478,401
주)

25.
자본잉여금

당분기말 및 전기말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

주식발행초과금
154,066
154,066

기타자본잉여금
9,002
9,002

합 계
163,068
163,068

26.

자기주식

당사는 당분기말 현재 자
기주식

478,401
주

(
19,988백만
원)를

보유하고 있습니다.

27.

기타포괄손익누계액

당분기말 및 전기말 현재 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
18,034
18,328

유형자산(토지) 재평가잉여금
240,779
240,779

해외사업장환산외환차이
479
334

합 계
259,292
259,441

28.

이익잉여금

당분기말 및 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

법정적립금(주1)

이익준비금
16,779
15,911

임의적립금(주2)

재무구조개선적립금
9,142
9,142

기업합리화적립금
3,390
3,390

시설적립금
41,251
41,251

소 계
53,783
53,783

미처분이익잉여금(주3)
785,981
784,288

합 계
856,543
853,982

(주1) 상
법상
당
사는 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 현금에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립
하도록 되어 있습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는 결손보전이 가능합니다.

(주2) 임의적립금은 주주총회의 결의에 의하여 배당이 가능한 잉여금입니다.

(주3) 미처분이익잉여금에는 토지 재평가법에 의한 재평가적립금
163,224백만원(전기말: 162,025
백만원이 포함되어 있습니다.

29. 비용의 성격별 분류 및 판매비와관리비

(1) 비용의 성격별 분류

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

재고자산 순증감
(522)
(283)

재고자산 매입액
70,275
62,459

종업원급여
45,389
28,892

감가상각비
19,969
17,397

무형자산상각비
711
454

운임 등
131,697
104,568

위탁작업용역비 등
299,642
249,970

임차료
2,125
807

기타
20,022
17,730

합 계(*)
589,308
481,994

(*) 포괄손익계산서 상의 매출원가와 판매비와관리비를 합한 금액입니다.

(2) 당분기 및 전분기 중 판매비와관리비 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

급여
4,656
5,149

퇴직급여
180
418

복리후생비
1,552
1,495

여비교통비
156
103

통신비
159
138

수도광열비
5
3

세금과공과
424
411

임차료
701
592

감가상각비
205
201

무형자산상각비
276
91

차량유지비
40
59

수선비
36
23

보험료
37
73

소모품비
20
28

도서인쇄비
30
14

광고선전비
152
96

교육훈련비
58
47

판매촉진비
461
243

접대비
91
50

수수료
789
1,133

대손상각비(환입)
230
(6)

위탁작업용역비
103
52

전산처리비
2,972
2,230

잡비
397
117

합 계
13,730
12,760

30
.
금융수익(원가)

당분기 및 전분기 중 금융수익(원가)의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

금융수익:

이자수익
1,066
983

배당금수익
3,541
6,215

파생상품평가이익
1,752
2,466

합 계
6,359
9,664

금융원가:

이자비용
(5,964)
(5,072)

리스이자비용
(5,225)
(4,665)

기타금융수수료
(55)
(197)

합 계
(11,244)
(9,934)

31.
기타영업외손익

당분기 및 전분기 중 기타영업외손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:백만원)

구 분
당분기
전분기

외화환산이익
1,940
1,731

외화환산손실
(1,366)
(2,038)

외환차익
394
266

외환차손
(330)
(319)

유형자산처분이익(주1)
3,080
265,371

유형자산처분손실
(51)
(3,540)

사용권자산처분이익
80
859

무형자산처분이익
57
-

투자부동산감가상각비
(19)
(19)

기부금
(507)
(10)

지급수수료
(231)
(148)

소송부채충당금전입액
-
(103)

보험구상금수익
2
175

잡이익
30
226

잡손실
(1)
(1,196)

합 계
3,078
261,255

(주1) 당사는 당분기 중 매각예정비유동자산의 일부를 매각하고 포괄손익계산서상 유형자산처분이익 2,942백만원을 계상하였습니다.

32. 법인세비용

법인세비용은 법인세부담액에서 전기 법인세와 관련되어 당분기에 인식한 조정사항,일시적 차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세 변동액 및 당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 법인세비용 등을 조정하여 산출하였습니다. 당분기 및 전분기의 평균유효세율(법인세비용 ÷법인세비용차감전순이익)은 12.3% 및 26.8% 입니다.

3
3.

주당이익

(1) 기본주당이
익
기본주당이익은 당사의 보통주당기순이익을 당사가 매입하여 자기주식으로 보유하고 있는 보통주를 제외한 당기 가중평균 유통보통주식수로 나누어 산정하였습니다.

(단위: 원, 주)

구 분
당분기
전분기

보통주분기순이익
7,823,545,966
190,301,043,302

가중평균 유통보통주식수
14,469,227
14,938,891

기본주당이익
541
12,739

당분기 및 전분기 중 가중평균유통보통주식수의 산정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주)

구 분
당분기
전분기

가중평균발행주식수
14,947,628
14,947,628

가중평균자기주식수
(478,401)
(8,737)

가중평균유통보통주식수
14,469,227
14,938,891

(2) 희석주당이익

당사가 발행한 전환사채가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 희석주당이익을 산정하고 있습니다.

당분기에는 희석증권의 희석화 효과가 없으므로 희석주당손익은 기본주당손익과 동일합니다. 한편, 전분기 중 희석주당이익 및 산정근거는 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주)

구 분
전분기

희석주당이익계산에사용한 순이익(주1)
190,638,080,289

희석주당이익계산에 사용한 가중평균보통주식수(주2)
15,367,156

희석주당이익
12,406

(주1) 전분기 중 보통주 희석주당이익의 계산에 사용된 순이익은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분
전분기

기본주당이익에 계산에 사용한 순이익
190,301,043,302

(+) 전환사채이자(22%세효과 차감후)
337,036,987

희석주당이익 계산에 사용된 순이익
190,638,080,289

(주2) 희석주당이익을 계산하기 위한 가중평균보통주식수는 보통주 기본주당이익 계산에 사용된 가중평균보통주식수에서 다음과 같이 조정하여 산출합니다.

(단위: 주)

구 분
전분기

기본주당이익 산출에 사용된 가중평균보통주식수
14,938,891

전환으로 인한 잠재적보통주의 발행을 기초로 가정한 조정 주식수
428,265

희석주당이익 계산에 사용한 가중평균보통주식수
15,367,156

3
4. 범주별 금융상품

(1) 금융자
산

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가측정
금융자산
당기손익
공정가치측정
금융자산
기타포괄손익
공정가치측정
금융자산
합계

현금및현금성자산
251,947
-
-
251,947

매출채권및기타채권
242,752
-
-
242,752

장ㆍ단기금융상품
14,286
-
-
14,286

보증금
42,604
-
-
42,604

대여금
2,058
-
-
2,058

파생상품자산
-
3,802
-
3,802

수익증권
-
6,826
-
6,826

상장주식
-
-
46,737
46,737

비상장주식
-
-
11,113
11,113

합 계
553,647
10,628
57,850
622,125

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가측정
금융자산
당기손익
공정가치측정
금융자산
기타포괄손익
공정가치측정
금융자산
합계

현금및현금성자산
157,361
-
-
157,361

매출채권및기타채권
239,415
-
-
239,415

장ㆍ단기금융상품
129,141
-
-
129,141

보증금
41,929
-
-
41,929

대여금
2,015
-
-
2,015

파생상품자산
-
2,050
-
2,050

수익증권
-
6,826
-
6,826

상장주식
-
-
47,630
47,630

비상장주식
-
-
9,113
9,113

합 계
569,861
8,876
56,743
635,480

(2) 금융부
채

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가측정
금융부채
당기손익 
공정가치측정 
금융부채
합계

매입채무및기타채무
247,019
-
247,019

차입금및사채

739,476
-
739,476

기타금융부채
13,053
-
13,053

파생상품부채
-
8,183
8,183

합 계
999,548
8,183
1,007,731

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가측정
금융부채
당기손익 
공정가치측정 
금융부채
합계

매입채무및기타채무
205,266
-
205,266

차입금및사채

716,326
-
716,326

기타금융부채
13,321
-
13,321

파생상품부채
-
8,183
8,183

합 계
934,913
8,183
943,096

(3) 금융상품 범주별 순손익

<당분기>
(단위: 백만원)

구분
상각후 원가
 측정 금융자산/부채
당기손익
공정가치측정 
금융자산/부채
기타포괄손익 
공정가치 측정 금융자산

금융수익 :

이자수익
1,066
-
-

배당금수익
-
-
3,541

파생상품평가이익
-
1,752
-

합 계
1,066
1,752
3,541

금융원가 :

이자비용
(5,964)
-
-

기타금융수수료
(55)
-
-

합 계
(6,019)
-
-

<전분기>
(단위: 백만원)

구분
상각후 원가
 측정 금융자산/부채
당기손익
공정가치측정 
금융자산/부채
기타포괄손익 
공정가치 측정 금융자산

금융수익 :

이자수익
983
-
-

배당금수익
-
-
2,407

파생상품평가이익
-
2,466
-

합 계
983
2,466
2,407

금융원가 :

이자비용
(5,072)
-
-

기타금융수수료
(197)
-
-

합 계
(5,269)
-
-

3
5.
현금흐름표

(1) 영업으로부터 창출된 현금

(단위: 백만원)

과목
당분기
전분기

분기순이익
7,824
190,301

조정 항목 :

퇴직급여
1,914
1,952

장기종업원급여
42
18

감가상각비
7,419
6,103

사용권자산상각비
11,654
10,095

투자부동산감가상각비
915
1,218

무형자산상각비
711
454

대손상각비(환입)
230
(6)

유형자산처분이익
(3,080)
(265,371)

유형자산처분손실
51
4,428

무형자산처분이익
(57)
-

소송충당부채전입액
-
103

사용권자산처분이익
(80)
(860)

파생상품평가이익
(1,752)
(2,466)

외화환산이익
(1,940)
(1,731)

외화환산손실
1,366
2,038

배당금수익
(3,541)
(6,215)

이자수익
(1,066)
(983)

이자비용
5,964
5,072

리스이자비용
5,225
4,665

법인세비용
1,102
69,651

잡이익
-
(5)

잡손실
-
171

(단위: 백만원)

과목
당분기
전분기

영업활동으로 인한 자산ㆍ부채의 변동 :

매출채권
(1,114)
10,420

기타채권
(818)
957

재고자산
(522)
(283)

기타유동자산
(3,104)
(6,445)

기타비유동자산
160
74

장기매출채권및기타비유동채권
(33)
85

매입채무
1,297
(672)

기타채무
3,955
(12,675)

기타유동부채
(699)
(3,967)

기타비유동금융부채
(273)
247

퇴직금의지급
(640)
(878)

장기종업원급여의지급
(7)
-

영업으로부터 창출된 현금
31,103
5,495

(2) 현금의 유입ㆍ유출이 없는 거래 중 중요한 사항

(단위: 백만원)

구분
당분기
전분기

건설중인자산의 유형자산 대체
8,714
12,530

건설중인자산의 무형자산 대체
1,254
-

유형자산 취득 미지급금 증감
25,003
4,058

무형자산 취득 미지급금 증감
-
206

장기차입금의 유동성 대체
(3,875)
(1,250)

리스부채의 유동성대체
(5,337)
(10,642)

사채의 유동성 대체
-
(64,800)

유형자산의 매각예정자산 대체
1,966
-

매각예정자산 관련 선수금의 증감
(736)
(153,350)

장기금융상품의 유동성 대체
1,541
60,000

3
6
. 매각예정비유동자산

(1) 당사는 2021년 4월 22일 이사회에서 유휴부동산 매각을 통한 선제적 자금확보 및 핵심사업에 대한 투자재원 마련을 위하여 천안 택배터미널을 매각하기로 결의하였습니다. 

(2) 당분기말과 전기말 현재 매각예정비유동자산의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

토지
-
5,291

건물
-
269

구축물
-
24

선박
-
525

차량운반구
1,966
-

합 계
1,966
6,109

<매각예정비유동자산과 관련하여 자본으로 직접 인식된 금액>

토지재평가차익
-
2,050

(3) 당사는 당분기 중 천안택배터미널 등 매각예정비유동자산 6,109백만원을 처분하였으며, 이와 관련하여 유형자산처분이익으로 2,942백만원을 계상하였습니다.

37. 온실가스배출권

(1) 의무이행 목적으로 보유하는 온실가스 배출권

당사는 2021년부터 배출권 거래 대상으로 선정되었으며, 당분기말 현재 당사가 보유중인 3차 계획기간(2021년~2025년)에 대한 무상할당 배출권 수량은 다음과 같습니다.

(단위: 톤(tCO2-eq))

구 분
2021년
2022년
2023년
2024년
2025년
합 계

무상할당배출권
110,588
110,588
110,588
110,588
110,588
552,940

(2) 당분기 중 온실가스 무상할당 배출권의 증감은 없습니다.

(3) 전기 이행연도에 대한 당사의 온실가스 배출량 추정치는 108,792톤(tCO2-eq)으로 무상할당배출권의 수량에 미달하였습니다.

(4) 당사는 단기간 매매차익을 얻기 위해 보유하는 온실가스 배출권을 보유하고 있지않습니다.

38. 보고기간 후 사건

(1) 당사는 2022년 4월 13일자 이사회에서 (구)제주 렌터카 사업장 부지를 97억원에 매각하기로 결의하였습니다.

(2) 당사는 2022년 4월 18일 향후 기준금리 인상에 선제 대응을 위해 무보증사모사채 300억원을 발행하였습니다. 

(3) 당사는 2022년 4월 25일 제87회 사모사채 만기도래에 따라 한국산업은행으로부터 사모사채 400억원을 차환 발행하였습니다.

6. 배당에 관한 사항

가. 배당정책

 당사는 배당에 관한 정책으로 2019 년 2 월 15 일 장래 사업 ·경영계획(공정공시)를 통하여 주주환원정책을 수립하였습니다. 당사는 향후 택배 등 성장사업 투자 등을 감안하여 적정수준 배당을 실시하고, 중장기적 현금 유보 및 주식시장 상황 등을 고려하여 배당을 결정하며, 효율적인 경영 및 수익성 중심의 사업 운영을 통하여 안정적인 배당 수준을 유지할 예정입니다. 
 
 당사는 배당가능이익 5,000억원 수준 이내에서 필수 투자자금 및 자금 여력 등을 고려하여 배당금을 매년 책정하고 있습니다. 2021년 배당은 실적개선 등의 여건을 반영하여 주주가치 환원을 위해 1주당 600원을 배당하였으며 향후에도 주주가치 제고와 배당 일관성 등을 고려하여 해당 수준의 배당유지하되 실적 개선등의 여건이 있을 경우 배당 상향을 검토할 예정입니다.

나. 주요배당지표

 당사의 최근 3사업연도 배당에 관한 사항은 다음과 같습니다.

구 분
주식의 종류
당기
전기
전전기

제67기 1분기
제66기
제65기

주당액면가액(원)
5,000
5,000
5,000

(연결)당기순이익(백만원)
18,044
161,833
9,097

(별도)당기순이익(백만원)
7,824
150,635
1,762

(연결)주당순이익(원)
1,151
10,804
575

현금배당금총액(백만원)
-
8,681
8,969

주식배당금총액(백만원)
-
-
-

(연결)현금배당성향(%)
-
5.47
120.71

현금배당수익률(%)
보통주
-
2.0
1.3

우선주
-
-
-

주식배당수익률(%)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주당 현금배당금(원)
보통주
-
600
600

우선주
-
-
-

주당 주식배당(주)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

다. 과거 배당 이력

(단위: 회, %)

연속 배당횟수
평균 배당수익률

분기(중간)배당
결산배당
최근 3년간
최근 5년간

-
19
1.64
1.48

※ 당사는 2003년 부터 2021년 까지 19년 연속 배당을 실시하고 있으며, 경영실적 및 향후 투자금액을 고려하여 매년 배당액을 정하고 있습니다.

※ 2019년 부터 2021년 까지 최근 3년간 평균 배당수익률은 1.64%입니다.
 -. 2017년 평균 배당수익률 : 1.54%
 -. 2018년 평균 배당수익률 : 0.93%
 -. 2019년 평균 배당수익률 : 1.67%
 -. 2020년 평균 배당수익률 : 1.26%
 -. 2021년 평균 배당수익률 : 1.99%

7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항

7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적

[지분증권의 발행 등과 관련된 사항]

-. 증자(감자)현황

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 원, 주)

주식발행
(감소)일자
발행(감소)
형태
발행(감소)한 주식의 내용

종류
수량
주당
액면가액
주당발행
(감소)가액
비고

2020년 11월 06일
유상증자(주주우선공모)
보통주
2,972,972
5,000
36,450
0.1986177

-. 미상환 전환사채 발행현황

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 원, 주)

종류＼구분
회차
발행일
만기일
권면(전자등록)총액
전환대상
주식의 종류
전환청구가능기간
전환조건
미상환사채
비고

전환비율
(%)
전환가액
권면(전자등록)총액
전환가능주식수

국내 무기명식 이권부
무보증 사모 전환사채
제93회
2020년 07월 22일
2025년 07월 22일
20,000,000,000
(주)한진 
기명식 보통주
2021년 10월 22일~
 2025년 06월 22일
100
39,150
20,000,000,000
510,855
-

합 계
-
-
-
20,000,000,000
-
-
-
-
20,000,000,000
510,855
-

-. 미상환 신주인수권부사채 등 발행현황

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 원, 주)

종류＼구분
회차
발행일
만기일
권면(전자등록)총액
행사대상
주식의 종류
신주인수권 행사가능기간
행사조건
미상환
사채
미행사
신주
인수권
비고

행사비율
(%)
행사가액
권면(전자등록)총액
행사가능주식수

-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합 계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

-. 미상환 전환형 조건부자본증권 발행현황

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 원, 주)

구분
회차
발행일
만기일
권면(전자등록)총액
주식
전환의
사유
주식
전환의
범위
전환가액
주식전환으로
인하여 발행할 주식
비고

종류
수

-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합 계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

[채무증권의 발행 등과 관련된 사항]

-. 채무증권 발행실적

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원, %)

발행회사
증권종류
발행방법
발행일자
권면(전자등록)총액
이자율
평가등급
(평가기관)
만기일
상환
여부
주관회사

(주)한진
회사채
사모
2019.06.27
33,004
2.90%
-
2022.06.27
미상환
우리은행

(주)한진
회사채
사모
2019.07.22
70,000
3.13%
-
2022.07.22
미상환
산업은행

(주)한진
회사채
공모

2019.07.22

65,500
3.45%

BBB+ (한국산용평가)
BBB+ (NICE신용평가)

2022.07.22

미상환

키움증권 외

(주)한진
회사채
사모
2020.07.22
20,000
2.50%
-
2025.07.22
미상환
유진투자증권

(주)한진
회사채
공모
2020.07.31
30,000
4.05%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (한국신용평가)
2023.07.31
미상환
KB증권 외

(주)한진
회사채
사모
2020.11.09
21,580
2.88%
-
2023.11.09
미상환
국민은행

(주)한진
회사채(지속가능채권)
공모
2021.07.22
20,000
2.73%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (NICE신용평가)
2023.07.21
미상환
한국투자증권 외

(주)한진
회사채
공모
2021.07.22
70,000
3.74%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (NICE신용평가)
2024.07.22
미상환
NH투자증권 외

(주)한진
회사채
공모
2021.11.04
20,000
3.55%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (NICE신용평가)
2023.11.03
미상환
키움증권 외

(주)한진
회사채
공모
2021.11.04
20,000
3.97%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (NICE신용평가)
2024.11.04
미상환
키움증권 외

(주)한진
회사채
공모
2022.01.21
34,000
3.29%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (한국신용평가)
2024.01.21
미상환
키움증권 외

(주)한진
회사채
공모
2022.01.21
56,000
4.10%
BBB+ (한국기업평가)
BBB+ (한국신용평가)
2025.01.21
미상환
키움증권 외

(주)한진
회사채
사모
2022.04.18
30,000
4.00
-
2025.04.18
미상환
한양증권

(주)한진

회사채

사모

2022.04.25
40,000
3.76
-
2023.04.25

미상환

산업은행

합 계
-
-
-
530,084
-
-
-
-
-

-. 기업어음증권 미상환 잔액

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-

-. 단기사채 미상환 잔액

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

-. 회사채 미상환 잔액

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
65,500
104,000
146,000
-
-
-
-
315,500

사모
103,004
21,580
30,000
20,000
-
-
-
174,584

합계
168,504
125,580
176,000
20,000
-
-
-
490,084

-. 신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
15년이하
15년초과
20년이하
20년초과
30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

-. 조건부자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
20년이하
20년초과
30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

-. 사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등

①
제92회 무보증사채

(작성기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

제92회 무보증사채
2020.07.31
2023.07.31
30,000
2020.07.21
㈜BNK투자증권

(이행현황기준일 :
2021년 12월 31일
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율 400% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
182.22%

담보권설정 제한현황
계약내용
자기자본의 500% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
93.02%

자산처분 제한현황
계약내용
회계연도 내 총액 1조원 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
15,450 백만원

지배구조변경 제한현황
계약내용
해당사항 없음

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황
2022.4.12 제출

* 이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

②
제9
4-1회 무보증사채

(작성기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

제9
4-1회 무보증사채

2021.07.22
2023.07.21
20,000
2021.07.12
㈜BNK투자증권

(이행현황기준일 :
2021년 12월 31일
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율 400% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
182.22%

담보권설정 제한현황
계약내용
자기자본의 500% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
93.02%

자산처분 제한현황
계약내용
회계연도 내 총액 1조원 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
15,450 백만원

지배구조변경 제한현황
계약내용
해당사항 없음

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황
2022.4.12 제출

③
제9
4-2회 무보증사채

(작성기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

제9
4-2회 무보증사채

2021.07.22
2024.07.22
70,000
2021.07.12
㈜BNK투자증권

(이행현황기준일 :
2021년 12월 31일
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율 400% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
182.22%

담보권설정 제한현황
계약내용
자기자본의 500% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
93.02%

자산처분 제한현황
계약내용
회계연도 내 총액 1조원 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
15,450 백만원

지배구조변경 제한현황
계약내용
해당사항 없음

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황
2022.4.12 제출

④
제9
5-1회 무보증사채

(작성기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

제9
5-1회 무보증사채

2021.11.04
2023.11.03
20,000
2021.10.25
㈜BNK투자증권

(이행현황기준일 :
2021년 12월 31일
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율 400% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
182.22%

담보권설정 제한현황
계약내용
자기자본의 500% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
93.02%

자산처분 제한현황
계약내용
회계연도 내 총액 1조원 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
15,450 백만원

지배구조변경 제한현황
계약내용
해당사항 없음

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황
2022.4.12 제출

⑤
제9
5-2회 무보증사채

(작성기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

제9
5-2회 무보증사채

2021.11.04
2024.11.04
20,000
2021.10.25
㈜BNK투자증권

(이행현황기준일 :
2021년 12월 31일
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율 400% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
182.22%

담보권설정 제한현황
계약내용
자기자본의 500% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
93.02%

자산처분 제한현황
계약내용
회계연도 내 총액 1조원 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
15,450 백만원

지배구조변경 제한현황
계약내용
해당사항 없음

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황
2022.4.12 제출

⑥
제96-1회 무보증사채

(작성기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

제96-1회 무보증사채
2022.01.21
2024.01.21
34,000
2022.01.11
㈜BNK투자증권

(이행현황기준일 :
2021년 12월 31일
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율 400% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
182.22%

담보권설정 제한현황
계약내용
자기자본의 500% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
93.02%

자산처분 제한현황
계약내용
회계연도 내 총액 1조원 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
15,450 백만원

지배구조변경 제한현황
계약내용
해당사항 없음

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황
2022.4.12 제출

⑦
제96-2회 무보증사채

(작성기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

제96-2회 무보증사채
2022.01.21
2025.01.21
56,000
2022.01.11
㈜BNK투자증권

(이행현황기준일 :
2021년 12월 31일
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율 400% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
182.22%

담보권설정 제한현황
계약내용
자기자본의 500% 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
93.02%

자산처분 제한현황
계약내용
회계연도 내 총액 1조원 이하(연결 재무제표기준)

이행현황
15,450 백만원

지배구조변경 제한현황
계약내용
해당사항 없음

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황
2022.4.12 제출

7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적

가. 공모자금의 사용내역

(기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 백만원)

구 분
회차
납입일
증권신고서 등의
 자금사용 계획
실제 자금사용
 내역
차이발생 사유 등

사용용도
조달금액
내용
금액

회사채
92회
2020.07.31
차환자금
30,000
차환자금
30,000
-

회사채(지속가능채권)
94-1회
2021.07.22
운영자금
20,000
운영자금
20,000
-

회사채
94-2회
2021.07.22
차환자금
70,000
차환자금
70,000
-

회사채
95-1회
2021.11.04
시설자금
20,000
시설자금
20,000
-

회사채
95-2회
2021.11.04
시설자금
20,000
시설자금
20,000
-

회사채
96-1회
2022.01.21
상환자금
34,000
상환자금
34,000
-

회사채
96-2회
2022.01.21
상환자금
56,000
상환자금
56,000
-

나. 사모자금의 사용내역

(기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 백만원)

구 분
회차
납입일
주요사항보고서의
 자금사용 계획
실제 자금사용
 내역
차이발생 사유 등

사용용도
조달금액
내용
금액

회사채
FRN
2020.11.09
상환자금
20,584
상환자금
20,584
-

회사채
93회
2020.07.22
시설자금
20,000
시설자금
20,000
-

다. 미사용자금의 운용내역

(기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 백만원)

종류
금융상품명
운용금액
계약기간
실투자기간

-
-
-
-
-

계
-
-

8. 기타 재무에 관한 사항

가. 대손충당금(비유동 포함) 설정현황 (연결재무정보)

(1) 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정내역

(단위 : 백만원)

구 분

계정과목
채권금액
대손충당금
대손충당금 설정률

제67기 1분기
단기매출채권
280,300
429
0.2%

장기매출채권
2,444
592
24.2%

제66기
단기매출채권
275,369
508
0.2%

장기매출채권
2,408
392
16.3%

제65기
단기매출채권
241,284
629
0.3%

장기매출채권
1,106
995
90.0%

(2) 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황

(단위 : 백만원)

구 분

제67기 1분기

제66기
제65기

기초금액
900
1,624
557

대손상각비(환입)
230
(99)
(533)

대체
-
20
74

기중제각
-
(629)
(11)

기타
(109)
(16)
1,537

기말금액
1,021
900
1,624

매출채권및기타채권
429
508
629

장기매출채권및기타채권
592
392
995

(3) 매출채권의 연령분석
보고기간말 현재 연결실체가 보유한 매출채권의 통상적인 만기는 30일에서 90일 이내이며, 장부금액과 공정가치의 차이가 중요하지 않습니다. 약정회수기일기준 연령분석은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

연체되지 않은 채권
269,277
264,214

연체되었으나 손상되지 않은 채권

1개월 이하
9,515
10,070

1개월 초과 6개월 이하
978
868

소 계
10,493
10,938

손상채권

6개월 초과 12개월 이하
44
100

12개월 초과
2,929
2,525

소 계
2,974
2,625

합 계
282,744
277,777

(4) 매출채권관련 대손충당금 설정 방침

당사는 대차대조표일 현재 매출채권 등 잔액의 회수 가능성에 대한 개별분석 및 과거의 대손경험률을 토대로 하여 예상되는 대손 추정액을 대손충당금으로 설정하고 있으며, 대손금의 해당 여부를 판단하는 대손 처리 기준은 법인세법시행령 제61조1항 각호와 같고, 사내 대손심의위원회의 승인을 득한 후 관련 채권과 상계처리하고 있습니다.

이에 산정된 대손 예상액을 대손충당금 잔액과 비교하여 양자의 차액만큼 대손충당금 계정에 추가하거나 환입하는 방법으로 처리하고 있으며, 대손충당금을 추가할 경우에는 판매비의 대손상각비로 처리하고 환입할 경우에는 대손상각비 환원으로 처리하고 있습니다.

-. 장기성 매출채권은 폐업, 회생 절차 및 소송 채권별 세부적으로 구분하여 채권 유형별 회수 가능성을 판단하여 대손충당금을 산정하였음. 

※ 채권별 대손 설
정률 '22년
1분기말 = 폐업,회수
불투명 채권 100%

-. 정상적인 매출채권은 IFRS 개정사항 반영하여 채권 경과 기간별 대손 설정률 차등 적용 (대손 경험률 반영)

※ 대손 경험률 = 과거 직전 5년간 평균 대손금 / 과거 직전 5년간 평균 채권 잔액

나. 대손충당금(비유동 포함) 설정현황 (재무정보)

(1) 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정내역

(단위 : 백만원)

구 분

계정과목
채권금액
대손충당금
대손충당금 설정률

제67기 1분기
단기매출채권
233,466
114
0.0%

장기매출채권
2,444
592
24.2%

제66기
단기매출채권
232,557
82
0.0%

장기매출채권
2,408
392
16.3%

제65기
단기매출채권
197,018
187
0.1%

장기매출채권
1,106
995
90.0%

(2) 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황

(단위 : 백만원)

구 분

제67기 1분기

제66기
제65기

기초금액
474
1,182
290

대손상각비(환입)
230
(123)
(546)

대체
2
8
74

기중제각
-
(593)
-

기타
-
-
1,364

기말금액
706
474
1,182

매출채권및기타채권
114
82
187

장기매출채권및기타채권
592
392
995

(3) 매출채권의 연령분석 
보고기간말 현재 회사가 보유한 매출채권의 통상적인 만기는 30일에서 90일 이내이며, 장부금액과 공정가치의 차이가 중요하지 않습니다. 약정회수기일 기준 연령분석은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

연체되지 않은 채권
224,674
224,410

연체되었으나 손상되지 않은 채권

1개월 이하
7,939
7,468

1개월 초과 6개월 이하
816
594

소 계
8,755
8,062

손상채권

6개월 초과 12개월 이하
37
85

12개월 초과
2,444
2,408

소 계
2,481
2,493

합 계
235,910
234,965

다. 재고자산 현황 (연결 재무정보)

(1) 최근 3사업연도의 재고자산의 사업부문별 보유현황

(단위 : 천원)

사업부문
계정과목

제67기 1분기

제66기
제65기
비고

합 계
저장품
3,011,397
3,013,119
1,971,974
부품

저장품
160,329
171,125
76,926
타이어

저장품
2,815,482
2,844,212
456,874
경유

저장품
133,971
90,209
30,802
잡유

상 품
4,253,980
3,339,164
1,712,842
주유소상품

기 타
567,449
479,415
3,975,696
-

계
10,942,608
9,937,244
8,225,114
-

총자산대비 재고자산 구성비율(%)
[재고자산합계÷기말자산총계×100]
0.28%
0.26%
0.22%
-

재고자산회전율(회수)
[매출액÷{(기초재고＋기말재고)÷2}÷4] ×4
271회
276회
255회
-

(2) 재고자산의 실사내역 등

1) 실사내용

-. 실사일시 : 2022년 01월 03일
 -. 실사장소 : 인천 저유소 외 4개 주유소 및 양산/인천 정비창고
 -. 실사자산 : 유류 및 정비부품
 -. 실사내용
 ① 재고자산관리를 위해 자재종합시스템을 개발하여 전산으로 품목별 등록
 및 불출관리하고 있습니다.
 ② 재고실사는 전산데이터 관리대장과 실물 수량과 일치여부, 입고 / 불출
 관리의 정확성여부 점검
 ③ 실물 및 장부 확인
 ④ 재고실사일과 대차대조표일 사이의 재고자산 차이는 감안하여 확인함

 2) 재고실사시 독립적인 전문가 또는 전문기관, 감사인 등의 참여 입회여부
 -. 당사의 동 일자 재고실사 시에는 2021 사업연도 외부감사인인 삼정회계법인
 소속 공인회계사(고요섭, 오재욱, 조한비,김진수)의 입회하에 실시되었습니다.

라. 금융상품 공정가치 (연결재무정보)

1.1 금융상품 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격(수준 1)

- 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이 나 부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함(수준 2)

- 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능 하지 않은 투입변수) (수준 3)

공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

① 당기손익-공정가치측정금융자산 :

파생상품자산
-
3,802
-
3,802

수익증권
-
-
6,826
6,826

② 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

지분상품
46,789
-
-
46,789

③ 당기손익-공정가치측정금융부채 :

파생상품부채
-
-
8,183
8,183

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

① 당기손익-공정가치측정금융자산 :

파생상품자산
-
2,050
-
2,050

수익증권
-
-
7,828
7,828

② 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

지분상품
47,682
-
5,427
53,109

③ 당기손익-공정가치측정금융부채 :

파생상품부채
-
-
8,183
8,183

1.2 범주별 금융상품

(1) 금융자산

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후 원가
 측정 금융자산
당기손익
공정가치측정
금융자산
기타포괄손익
공정가치측정
금융자산
합 계

현금및현금성자산
306,331
-
-
306,331

매출채권및기타채권
291,207
-
-
291,207

장단기금융상품
59,237
-
-
59,237

보증금
45,100
-
-
45,100

기타금융자산
21,518
-
-
21,518

파생상품자산
-
3,802
-
3,802

수익증권
-
6,826
-
6,826

상장주식
-
-
46,789
46,789

비상장주식
-
-
11,118
11,118

합 계
723,393
10,628
57,907
791,928

<전기말>
(단위: 백만원)

금융자산
상각후원가측정
금융자산
당기손익
공정가치측정
금융자산
기타포괄손익
공정가치측정
금융자산
합 계

현금및현금성자산
210,572
-
-
210,572

매출채권및기타채권
284,084
-
-
284,084

장단기금융상품
174,079
-
-
174,079

보증금
44,502
-
-
44,502

기타금융자산
21,518
-
-
21,518

파생상품자산
-
2,050
-
2,050

수익증권
-
7,828
-
7,828

상장주식
-
-
47,682
47,682

비상장주식
-
-
9,118
9,118

합 계
734,755
9,878
56,800
801,433

(2) 금융부채

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가
측정 금융부채
당기손익 공정가치
측정 금융부채
합 계

매입채무및기타채무
280,475
-
280,475

차입금및사채
954,955
-
954,955

기타금융부채
101,229
-
101,229

파생상품부채
-
8,183
8,183

합 계
1,336,659
8,183
1,344,842

<전기말>
(단위: 백만원)

금융부채
상각후원가측정 
금융부채
당기손익
공정가치측정
금융부채
합 계

매입채무및기타채무
253,190
-
253,190

차입금및사채
936,212
-
936,212

기타금융부채
102,629
-
102,629

파생상품부채
-
8,183
8,183

합 계
1,292,031
8,183
1,300,214

(3) 금융상품 범주별 순손익

<당분기>
(단위: 백만원)

구 분
상각후 원가로 
측정하는 
금융자산/부채
당기손익-공정가치
측정 금융자산/부채
기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

금융수익 :

이자수익
1,153
-
-

배당금수익
-
-
1,898

파생상품평가이익
-
1,752
-

합 계
1,153
1,752
1,898

금융원가 :

이자비용
(10,630)
-
-

기타금융수수료
(56)
-
-

합 계
(10,686)
-
-

<전분기>
(단위: 백만원)

구 분
상각후 원가로 
측정하는 
금융자산/부채
당기손익-공정가치
측정 금융자산/부채
기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

금융수익 :

이자수익
1,014
-
-

배당금수익
-
-
2,407

파생상품평가이익
-
2,466
-

합 계
1,014
2,466
2,407

금융원가 :

이자비용
(10,115)
-
-

기타금융수수료

(19
7
)

-
-

합 계

(10,31
2
)

-
-

마. 공정가치평가 내역 (재무정보) 

1.1 금융상품 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다. 

- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격(수준 1)

- 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이 나 부채에 대한 투입변수. 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함(수준 2)

- 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능 하지 않은 투입변수) (수준 3)

공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

① 당기손익-공정가치측정금융자산 :

파생상품자산
-
3,802
-
3,802

수익증권
-
-
6,826
6,826

② 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

지분상품
46,737
-
5,375
52,112

③ 당기손익-공정가치측정금융부채 :

파생상품부채
-
-
8,183
8,183

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합계

① 당기손익-공정가치측정금융자산 :

파생상품자산

-
2,050
-
2,050

수익증권

-
-
6,826
6,826

② 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 :

지분상품
47,630
-
5,375
53,005

③ 당기손익-공정가치측정금융부채 :

파생상품부채
-
-
8,183
8,183

1.2 범주별 금융상품

(1) 금융자
산

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가측정
금융자산
당기손익
공정가치측정
금융자산
기타포괄손익
공정가치측정
금융자산
합계

현금및현금성자산
251,947
-
-
251,947

매출채권및기타채권
242,752
-
-
242,752

장ㆍ단기금융상품
14,286
-
-
14,286

보증금
42,603
-
-
42,603

대여금
2,058
-
-
2,058

파생상품자산
-
3,802
-
3,802

수익증권
-
6,826
-
6,826

상장주식
-
-
46,737
46,737

비상장주식
-
-
11,113
11,113

합 계
553,646
10,628
57,850
622,124

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가측정
금융자산
당기손익
공정가치측정
금융자산
기타포괄손익
공정가치측정
금융자산
합계

현금및현금성자산
157,361
-
-
157,361

매출채권및기타채권
239,415
-
-
239,415

장ㆍ단기금융상품
129,141
-
-
129,141

보증금
41,929
-
-
41,929

대여금
2,015
-
-
2,015

파생상품자산
-
2,050
-
2,050

수익증권
-
6,826
-
6,826

상장주식
-
-
47,630
47,630

비상장주식
-
-
9,113
9,113

합 계
569,861
8,876
56,743
635,480

(2) 금융부
채

<당분기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가측정
금융부채
당기손익 
공정가치측정 
금융부채
합계

매입채무및기타채무
247,019
-
247,019

차입금및사채

739,476
-
739,476

기타금융부채
13,053
-
13,053

파생상품부채
-
8,183
8,183

합 계
999,548
8,183
1,007,731

<전기말>
(단위: 백만원)

구 분
상각후원가측정
금융부채
당기손익 
공정가치측정 
금융부채
합계

매입채무및기타채무
205,266
-
205,266

차입금및사채

716,326
-
716,326

기타금융부채
13,321
-
13,321

파생상품부채
-
8,183
8,183

합 계
934,913
8,183
943,096

(3) 금융상품 범주별 순손익

<당분기>
(단위: 백만원)

구분
상각후 원가
 측정 금융자산/부채
당기손익
공정가치측정 금융자산/부채
기타포괄손익 공정가치 측정 금융자산

금융수익 :

이자수익
1,066
-
-

배당금수익
-
-
3,541

파생상품평가이익
-
1,752
-

합 계
1,066
1,752
3,541

금융원가 :

이자비용
(11,189)
-
-

기타금융수수료
(55)
-
-

합 계
(11,244)
-
-

<전분기>
(단위: 백만원)

구분
상각후 원가
 측정 금융자산/부채
당기손익
공정가치측정 금융자산/부채
기타포괄손익 공정가치 측정 금융자산

금융수익 :

이자수익
983
-
-

배당금수익
-
-
2,407

파생상품평가이익
-
2,466
-

합 계
983
2,466
2,407

금융원가 :

이자비용
(5,072)
-
-

기타금융수수료
(197)
-
-

합 계
(5,269)
-
-

IV. 회계감사인의 감사의견 등

1. 외부감사에 관한 사항

가. 회계감사인의 명칭 및 감사의견

사업연도
감사인
감사의견
강조사항 등
핵심감사사항

제67기 1분기
(당분기)
삼정회계법인
한국채택국제회계기준에 따라 중요성의 관점에서 적정하게 표시
-
-

제66기
(전기)
삼정회계법인
한국채택국제회계기준에 따라 중요성의 관점에서 적정하게 표시
-
(연결재무제표)
1. 현금창출단위의 손상
(별도재무제표)
1. 종속기업투자주식의 손상

제65기
(전전기)
삼정회계법인
한국채택국제회계기준에 따라 중요성의 관점에서 적정하게 표시
-
(연결재무제표)
1. 수익인식의 실재성 및 기간귀속
2. 현금창출단위의 손상
(별도재무제표)
1. 수익인식의 실재성 및 기간귀속
2. 종속기업투자주식의 손상

나. 감사용역 체결현황 (단위:백만원,시간)

사업연도
감사인
내 용
감사계약내역
실제수행내역

보수
시간
보수
시간

제67기 1분기
(당분기)
삼정회계법인
별도재무제표 감사, 중요 계정잔액 및 
공시내용에 대해 질문, 분석적절차, 
표본점검(문서검증, 재계산 등)

연결재무제표 감사, 중요 계정잔액 및 
공시내용에 대해 질문, 분석적절차, 
표본점검(문서검증, 재계산 등)

내부회계관리제도감사
(내부통제 이해 및 평가)
920
7,935
184
906

제66기
(전기)
삼정회계법인
별도재무제표 감사, 중요 계정잔액 및 
공시내용에 대해 질문, 분석적절차, 
표본점검(문서검증, 재계산 등)

연결재무제표 감사, 중요 계정잔액 및 
공시내용에 대해 질문, 분석적절차, 
표본점검(문서검증, 재계산 등)

내부회계관리제도감사
(내부통제 이해 및 평가)
920
7,935
920
8,842

제65기
(전전기)
삼정회계법인
별도재무제표 감사, 중요 계정잔액 및 
공시내용에 대해 질문, 분석적절차, 
표본점검(문서검증, 재계산 등)

연결재무제표 감사, 중요 계정잔액 및 
공시내용에 대해 질문, 분석적절차, 
표본점검(문서검증, 재계산 등)

내부회계관리제도감사
(내부통제 이해 및 평가)
871
7,272
871
8,533

다. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황

사업연도
계약체결일
용역내용
용역수행기간
용역보수
비고

제67기 1분기
(당분기)
2022.03.22
장애인고용부담금 관련 법인세 경정
2022.03.22
~경정확정일
환급금의 20%
-

제66기
(전기)
-
-
-
-
-

제65기
(전전기)
2019.12.10
국세 및 지방세 환급청구 지원
2019.12.10 
~2020.06.25
360백만원
삼정회계법인

라. 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과

구분
일자
참석자
방식
주요 논의 내용

1
2022.02.09
감사위원회 위원 3인, 외부감사인 2인
대면회의
○ 감사인의 비감사용역 독립성 위배여부 검토
○ 2021년 회계감사 일정 및 이슈사항 보고

2
2022.03.08
감사위원회 위원 3인, 외부감사인 2인
대면회의
○ 2021년 회계감사 결과 보고

3
2022.05.12
감사위원회 위원 3인, 외부감사인 2인
서면보고
○ 2021년1분기 검토 결과

2. 내부통제에 관한 사항

가. 감사위원회의 내부통제의 유효성에 대한 감사 결과
 - 해당사항 없습니다.

나. 내부회계관리제도 

(1) 내부회계관리제도의 문제점 또는 개선방안 등
 - 해당사항 없습니다.

(2) 회계감사인의 내부회계관리제도에 대한 감사의견

사업연도

회계감사인

감사의견

지적사항

제67기
(당분기)
삼정회계법인
해당사항 없음
해당사항 없음

제66기

(전기)

삼정회계법인

2021년 12월 31일 현재「내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계」에 따라 중요성의 관점에서 효과적으로 설계 및 운영되고 있음
해당사항 없음

제65기

(전전기)

삼정회계법인

2020년 12월 31일 현재「내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계」에 따라 중요성의 관점에서 효과적으로 설계 및 운영되고 있음

해당사항 없음

(3) 회계감사인의 내부회계관리제도 이외의 내부통제구조의 평가
 - 해당사항 없습니다.

V. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

가. 이사회의 구성 개요

보고서 작성 기준일 현재 당사 이사회는 3명의 사내이사(노삼석, 신영환, 주성균) 및 5명의 사외이사(성용락, 김문수, 한종철, 손인옥, 김경원)으로 구성되어 있으며, 이사회 내 위원회로서 사외이사후보추천위원회, 감사위원회, ESG위원회, 보상위원회가 설치되어 있습니다.

당사는 정관 제26조 및 이사회 규정 제5조로 이사회 의장은 이사회에서 선임하도록 규정하고 있으며, 이사회 결의로 성용락 사외이사를 이사회 의장으로 선임하였습니다.

-. 사외이사 및 그 변동현황

(단위 : 명)

이사의 수
사외이사 수
사외이사 변동현황

선임
해임
중도퇴임

8
5
2
-
-

※ 제66기 정기주주총회('22.3.24) 결과로 김문수 사외이사, 한종철 사외이사가 재선임되었습니다.

나. 중요 의결 사항 등

당사는 상장회사 표준이사회규정을 기준으로 한 별도의 이사회 규정에 따라 이사회를 운영하고 있으며, 개최된 이사회의 중요 의결사항은 다음과 같습니다.

회차

개최

일자

의안내용

가결

여부

사내이사

(출석률)

사외이사

(출석률)

노삼석

(100%)

류경표

(33%)

주성균

(100%)

성용락
(100%)

김문수

(100%)

한종철

(100%)

손인옥

(100%)

김경원
(100%)

1차

1/19

① 2022년도 사업계획(안)

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

② 한진-UOK 투자합작계약 체결(안)

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

① 공정거래자율준수프로그램 규정 위반에 대한

제재 기준 보고

-
-
-
-
-
-
-
-
-

2차
2/9

① 제66기 회계결산(안)

가결

찬성

불참

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

② 2022년 안전 및 보건에 관한 계획(안)

가결

찬성

불참

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

① 2021년 이사회 및 위원회 운영평가 결과 보고

-
-
-
-
-
-
-
-
-

② 2021년 내부회계관리제도 운영실태 보고

-

-

-

-

-

-

-

-

-

3차
3/8

① 제66기 정기주주총회 개최(안)

가결

찬성

불참

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

② 사업기회 확대를 위한 지분 투자(안)

가결

찬성

불참

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

③ 인천 국제물류센터 부지 재개발(안)

가결

찬성

불참

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

① 2021년 내부회계관리제도 운영실태 평가 보고

-
-
-
-
-
-
-
-
-

② 안전보건 경영책임 및 관리체계에 관한 보고

-

-

-

-

-

-

-

-

-

③ 택배사업 리스크 관리체계 보고

-
-
-
-
-
-
-
-
-

※ 제66기 정기주주총회('22.3.24) 결과, 신영환 사내이사가 신규 선임되었고, 류경표 사내이사는 임기만료로 사임하였습니다.

※ 보고서 작성기준일 이후 제출일 현재까지의 이사회 개최 현황은 아래와 같습니다.

회차

개최

일자

의안내용

가결

여부

사내이사

(출석률)

사외이사

(출석률)

노삼석

(100%)

신영환

(100%)

주성균

(100%)

성용락
(100%)

김문수

(100%)

한종철

(100%)

손인옥

(100%)

김경원
(100%)

4차
4/13

① 이사회 의장 선임(안)

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

② (구)제주 렌터카 사업장 부지 매각(안)

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

5차
5/13

① 창원 SUB터미널 확장 이전 및 신축 계획

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

① 2022년 1분기 결산 보고

-

-

-

-

-

-

-

-

-

다. 이사회 내 위원회

(1) 이사회 내 위원회 현황

위원회명

구성

소속 이사명

설치목적 및 권한사항

사외이사후보

추천위원회

사외이사 3명

성용락,

손인옥, 김경원

관계 법령과 정관 및 이사회 규정에 따라 회사의 사외이사 후보를 추천

감사위원회

사외이사 3명

한종철

김문수, 김경원

법령 및 정관 또는 이사회 규정에 따라 회사의 회계와 업무를 감시하고, 이사회가 위임한 사항을 처리하는 기능 수행

ESG위원회

사외이사 3명

손인옥,

김문수, 한종철

관계 법령과 정관 및 이사회 규정에 따라 회사의 대규모 내부거래 및 주주가치에 영향을 미치는 경영사항 사전 검토, ESG 추진계획 또는 중요 정책 검토 및 심의

보상위원회

사외이사 3명

김문수,

한종철, 손인옥

관계 법령과 정관 및 이사회 규정에 따라 이사의 보수에 대한 의사결정 투명성 제고

※ 보고서 작성기준일('22.3.31) 현재 이사회 내 위원회 현황입니다.

(2) 이사회 내 위원회 활동내역

 1) 사외이사후보추천위원회

회차

개최

일자

의안내용

가결

여부

사외이사
(출석률)

성용락

(100%)

손인옥

(100%)

김경원

(100%)

1차

3/8

① 사외이사 후보 추천(안)

가결

찬성

찬성

찬성

 2) 감사위원회

회차

개최

일자

의안내용

가결

여부

사외이사

(출석률)

한종철

(100%)

김문수

(100%)

김경원
(100%)

1차

1/19

① 자금집행 Process 현황 및 점검 보고

-

-

-

-

2차
2/9

① 법인세 경정청구 관련 비감사용역 계약(안)

가결

찬성

찬성

찬성

① 제66기 회계결산(안) 보고

-

-

-

-

② 2021년 내부회계관리제도 운영실태 보고

-

-

-

-

③ 2022년 감사계획 보고

-

-

-

-

3차
3/8

① 2021년 내부회계관리제도 운영실태 평가

가결

찬성

찬성

찬성

② 제66기 영업보고서 및 재무제표에 대한 감사보고서

확정

가결

찬성

찬성

찬성

※ 보고서 작성기준일 이후 제출일 현재까지의 감사위원회 개최 현황은 아래와 같습니다.

회차

개최

일자

의안내용

가결

여부

사외이사

(출석률)

한종철
(100%)

김문수

(100%)

김경원
(100%)

4차

4/13

① 감사위원회 위원장 선임의 건

가결

찬성

찬성

찬성

① 2022년 내부회계관리제도 운영실태 점검계획 보고

-

-

-

-

5차
5/13

① 2022년 1분기 결산보고

-

-

-

-

 3) ESG위원회

회차

개최

일자

의안내용

가결

여부

사외이사

(출석률)

손인옥

(100%)

김문수

(100%)

한종철

(100%)

1차

1/19

① 한진-UOK 투자합작계약 체결(안) 사전 검토

가결

찬성

찬성

찬성

 4) 보상위원회

회차

개최

일자

의안내용

가결

여부

사외이사

(출석률)

김문수

(100%)

한종철

(100%)

손인옥
(100%)

1차

3/8

① 사외이사 처우 조정(안)

가결

찬성

찬성

찬성

② 2022년 이사 보수 한도(안)

가결
찬성
찬성
찬성

라. 이사의 독립성

이사는 상법 등 관련 법령의 절차를 준수하여 선출되고 있습니다. 또한 사외이사는 회사업무 전반에 대한 효과적인 모니터링을 위해 회계, 세무, 공정거래 등 각 분야의 전문가로 구성되어 있습니다.

(1) 이사 후보 추천인 및 회사와의 거래

구분

성명

추천인

이사로서의 
활동분야
회사와의 거래
최대주주와 관계
선임배경

사내이사

(대표이사)

노삼석

이사회

사업 및 경영관리 총괄

없음

해당사항 없음

30년 이상 항공물류업에 종사하며 국내외 주요지역 영업책임자로서 영업력이 검증되었고, 인도, 스리랑카, 인도네시아, 우즈벡 등 해외 근무를 통해 국제 감각을 겸비한 글로벌 물류 전문가. 한진을 글로벌 종합물류 선도기업으로 성장을 이끌 총괄 책임자로 적임 판단.

사내이사
신영환
이사회
경영/사업

없음

해당사항 없음

30여년간 ㈜한진의 사업 및 경영관리 부문을 고루 경험하여 회사의 경영 전반에 대한 높은 이해도를 보유한 경영/사업 전문가. ㈜한진의 핵심사업인 택배사업 본부장을 역임하며 택배사업의 성장을 이끌었고 인사/노무/총무 등 주요 부문의 책임자로서 경영 전 부문에 균형있는 역량과 폭넓은 경험을 갖추어 향후 경영 의사결정에 중요한 역할을 할 것으로 판단.

주성균

이사회

경영기획/재무

없음

해당사항 없음

한진 및 물류산업과 기업경영 전반에 높은 이해도를 보유한 기획/재무 부문 전문가. 풍부한 실무지식과 폭넓은 경험을 바탕으로 경영 의사결정에 중요한 역할을 할 것으로 판단.

사외이사

성용락

사외이사후보 
추천위원회

이사회 위원장,

사외이사후보추천위원회 위원장

없음

해당사항 없음

재임중 이사회에 성실하게 참석하여 회사 리스크 예방과 지속성장을 위해 경영진과 적극적으로 소통하며 객관적인 의견 제시로 이사회의 독립적 역할 수행에 기여.

손인옥

사외이사후보 
추천위원회

ESG위원회 위원장,

사외이사후보추천위원회 위원,

보상위원회 위원

없음

해당사항 없음

공정거래 전문가로서 당사 경영 투명성 제고와 공정거래 리스크 관리 강화에 역할 기대. 다수의 상장회사에서 내부거래 위원회, 감사위원회 등 다양한 전문 위원회의 위원 및 위원장, 선임사외이사로서의 경험을 바탕으로 당사 이사회 내 위원회 전문성 강화와 경영전반의 의사결정에 도움을 줄 것으로 판단.

※ 감사위원회 위원은 기업공시서식 작성기준 제
7-1-4조에 따라 미기재하였습니다.

(2) 각 이사의 선임, 임기 및 연임 횟수 등

구 분

성 명

최근 선임일

임기 만료일

연임여부(횟수)

사내이사(대표이사)

노삼석

2020.03.25

2023.03.24

-

사내이사

신영환

2022.03.24

2025.03.23

-

주성균

2020.03.25

2023.03.24

-

사외이사

성용락

2020.03.25

2023.03.24

연임(1)

손인옥

2020.03.25

2023.03.24

-

마. 사외이사의 전문성

(1) 사외이사 직무수행 지원 조직, 인원 및 주요 업무

조직

인원

직위(근속년수)

주요 업무

경영관리팀

2명

부장(18년), 대리(5년)

이사회 운영 및 사외이사 업무 지원

(2) 사외이사 교육실시 현황

교육일자
교육실시주체
참석 사외이사
불참시 사유
주요 교육내용

2022.04.19

ACF감사위원회포럼

한종철 이사

-

KSSB 공시 기준 소개 및 감사위원회의 ESG 공시 감독 등

2022.05.13
(주)한진
전원

-

㈜한진의 사업에 대한 교육 및 사업 현장 시찰

2. 감사제도에 관한 사항

가. 감사위원 현황

성명
사외이사
 여부
경력
회계ㆍ재무전문가 관련

해당 여부
전문가 유형
관련 경력

한종철
예

- 숭실대학교 경영학 박사
 - 前 삼일회계법인 공인회계사 ('81 ~ '17)
 포항공과대학교 기술지주 감사 ('18 ~'19)
 - 現 숭실대학교 회계학과 겸임교수

예
회계사
 (1호 유형)

삼일회계법인
 ('81~'17)

김문수
예

- 서울시립대학교 세무학 박사

- 前 국세청 차장 ('10.12 ~ '12.06)
 신세계인터내셔날 사외이사 ('15.03 ~ '19.03)
 - 現 서울시립대학교 세무전문대학원 겸임교수,
 LG화학 사외이사

-
-
-

김경원
예

- Columbia University 경영대학원 경영학 박사
 - 前 삼성경제연구소 금융실장 및 글로벌경제실장 ('00~'06),
 CJ그룹 전략기획총괄 부사장 ('09~'11)
 - 現 세종대학교 대외부총장 및 경영전문대학원장,경영대학장,경영학부 교수
 잇츠한불 사외이사

예
회계·재무분야
 학위보유자
 (2호 유형)
Columbia University 경영학 박사
 University of Wisconsin/Madison 경영학 석사
 세종대학교 경영대학 교수('16~현재)

나. 감사위원회 위원의 독립성

감사위원회 위원은 전원이 상법상 결격 사유가 없는 사외이사로 구성되어 독립성을 견지하고 있으며, 감사위원 선임은 이사회의 엄격한 심사를 거친 후 주주총회에서 최종적으로 선임됩니다.

당사는 상법 등 관련 법령상의 절차를 준수하고 위원회의 구성, 권한 및 직무영역 등을 감사위원회 규정에 정의하여 감사업무를 수행하고 있습니다.

선출기준 주요내용

선출기준 충족여부

관련 법령 등

3명이상의 이사로 구성

충족 (3명)

상법 제415조 2 제2항

사외이사가 위원의 3분의2 이상

충족(전원 사외이사)

위원 중 1명 이상은 회계 또는 재무전문가

충족(한종철 위원, 김경원 위원)

상법 제542조11 제2항

감사위원회의 위원장은 사외이사

충족(한종철 위원)

그 밖의 결격요건(최대주주의 특수관계자등)

충족(해당사항 없음)

상법 제542조11 제3항

다. 감사위원회 주요 활동

회차

개최

일자

의안내용

가결

여부

사외이사

(출석률)

한종철

(100%)

김문수

(100%)

김경원

(100%)

1차
1/19

① 자금집행 Process 현황 및 점검 보고

-

-

-

-

2차
2/9

① 법인세 경정청구 관련 비감사용역 계약(안)

가결

찬성

찬성

찬성

① 제66기 회계결산(안) 보고

-

-

-

-

② 2021년 내부회계관리제도 운영실태 보고

-

-

-

-

③ 2022년 감사계획 보고

-

-

-

-

3차
3/8

① 2021년 내부회계관리제도 운영실태 평가

가결

찬성

찬성

찬성

② 제66기 영업보고서 및 재무제표에 대한 감사보고서 확정

가결

찬성

찬성

찬성

※ 보고서 작성기준일 이후 제출일 현재까지의 감사위원회 개최 현황은 아래와 같습니다.

회차

개최

일자

의안내용

가결

여부

사외이사

(출석률)

한종철

(100%)

김문수

(100%)

김경원

(100%)

4차

4/13

① 감사위원회 위원장 선임의 건

가결

찬성

찬성

찬성

① 2022년 내부회계관리제도 운영실태 점검계획 보고

-

-

-

-

5차
5/13

① 2022년 1분기 결산보고

-

-

-

-

라. 감사위원회 교육 실시 계획

교육실시주체

감사위원회 교육 대상

감사위원회 교육 계획 내용

(주)한진

감사위원

이사회를 포함한 회사 경영회의체에서
 수시로 회사의 경영현황 및 주요 내용을 공유함

마. 감사위원회 교육실시 현황

교육일자
교육실시주체
참석 감사위원
불참시 사유
주요 교육내용

2022.04.19

ACF감사위원회포럼

한종철 이사

-

KSSB 공시 기준 소개 및 감사위원회의 ESG 공시 감독 등

2022.05.13
(주)한진
전원

-

㈜한진의 사업에 대한 교육 및 사업 현장 시찰

바. 감사위원회 지원조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

감사실

2

부장 1명(3년)
 과장 1명(4년)

내부감사 및 위원회 행정업무

사. 준법지원인 현황

성명(직급)

성별

출생년월

상근여부

담당업무

주요경력

진영건
 (상무)

남

1968년

7월

상근

법무실장
 준법지원인

- 연세대학교 법학 학사(1991.2)
 - (주)한진칼 경영관리팀 법무업무 총괄 (2014.12~2016.5)
 - (주)대한항공 법무실 사업법무팀장 (2016.5 ~ 2018.6)
 - (주)한진 법무실장 (2018.6 ~ 현재)

아. 준법지원인 등 지원조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

법무실
8

차장 3명(평균10년)
 과장 1명(평균10년)
 대리 2명(평균3년)
 사원 2명(평균1년)

- 준법 교육 실시 및 사내 법적 쟁점에 대한
 수시 점검 및 검토 의견 제공
 - 임직원 행동수칙 및 공정거래법 준수 강조

자. 준법지원인 등의 주요 활동내역 및 그 처리결과

주요 활동 내역
처리 결과

- 준법 교육 실시 및 사내 법적 쟁점에 대한 수시 점검 및 검토 의견 제공
 - 공정거래 자율준수 운영 현황 등을 준법경영 홈페이지에 게시
 - 한국 공정거래법 온라인 교육
 - 공정거래 위반 행위 제보에 대한 조사 및 필요 사항 조치
 - 사내 공지를 통한 공정거래법 유의사항 안내
이행 완료

3. 주주총회 등에 관한 사항

가. 투표제도 현황

(기준일 :
2022년 03월 31일
)

투표제도 종류
집중투표제
서면투표제
전자투표제

도입여부
배제
미도입
미도입

실시여부
-
-
-

나. 소수주주권

당사는 공시대상기간 중에 1건의 소수주주권이 행사되었습니다. 

1) 에이치와이케이 제일호 사모투자 합자회사는 2021년 2월 17일 회사에 제출한 주주제안 안건을 제65기 정기주주총회 목적사항으로 상정할 것을 요구하는 가처분신청을 하였습니다. 이후 2021년 3월 11일 신청인의 가처분 취하서 제출로 인하여 소송은 종결 되었습니다.

다. 경영권 경쟁

당사는 공시대상 기간 중 경영권 경쟁이 2건 발생하였습니다.

1) 의안상정가처분 (소송)
에이치와이케이제일호사모투자 합자회사는 2021년 2월 17일 회사에 제출한 주주
제안을 제65기 주주총회 목적사항 안건으로 상정할 것을 요구하는 가처분신청을 
하였습니다. 세부적인 사항은 하기와 같습니다.

구분

내용

가처분 제기일

2021. 2. 17.

가처분 당사자

신청인: 에이치와이케이제일호사모투자 합자회사

사건본인: 주식회사 한진

가처분의 내용

의안상정에 대한 가처분 신청

가처분가액

1억 원

진행상황

2021. 3. 11. 신청인 소 취하(종결)

2) 위임장 경쟁 
에이치와이케이제일호사모투자 합자회사는 2021년 3월 11일 당사 의결권 있는 주식을 소유한 주주 전체를 대상으로 의결권 대리행사 권유 참고서류 공시를 제출하였습니다.

라. 의결권 현황

(기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
주식수
비고

발행주식총수(A)
보통주
14,947,628
-

우선주
-
-

의결권없는 주식수(B)
보통주
478,401
자기주식

우선주
-
-

정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)
보통주
-
-

우선주
-
-

기타 법률에 의하여
의결권 행사가 제한된 주식수(D)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권이 부활된 주식수(E)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권을 행사할 수 있는 주식수
(F = A - B - C - D + E)
보통주
14,469,227
-

우선주
-
-

마. 주식사무

정관상
신주인수권의 내용

① 본 회사의 주주는 신주발행에 있어서 그가 소유한 주식수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 가진다

② 이사회는 제①항 본문의 규정에 불구하고 다음 각 호의 경우에는 이사회의 결의로 주주 외의 자에게 신주를 배정할 수 있다.
1. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의6 규정에 의하여 일반공모증자 방식으로 신주를 발행하는 경우

2. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의7의 규정에 의하여 우리사주조합원에게 신주를 우선 배정하는 경우

3. 상법 제340조의2, 제340조의3, 제340조의4, 제340조의5 및 제542조의3의 규정에 의하여 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행 할 경우

4. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의16의 규정에 의하여 주식예탁증서(DR) 발행에 따라 신주를 발행하는 경우

5. 경영상 필요로 외국인 투자촉진법에 의한 외국인 투자를 위하여 신주를 발행하는 경우

6. 긴급한 자금의 조달을 위하여 국내외 금융기관에게 신주를 발행하는 경우

③ 주주가 신주인수권을 포기 또는 상실하거나 신주배정에서 단주가 발생하는 경우에 그 처리방법은 이사회의 결의로 정한다.

④ 신주인수권은 신주인수권증서의 교부에 의해서만 이를 양도할 수 있으며 신주인수권증서는 주식인수청약일 2주간전에 주주의 청구에 의하여만 이를 발행 한다.

결산일
매년 12월 31일

정기주주총회의 시기
결산일 익일 후 3개월 내

주주명부 폐쇄시기
매년 1월 1일 ~ 1월 31일
(폐쇄기준일 : 매년 12월 31일)

주권의 종류
「주식ㆍ사채등의 전자등록에 관한법률」에 따라 주권 및 신주인수권증서에 표시 되어야할 권리가 의무적으로 전자 등록됨에 따라 '주권의종류’를 기재하지않음

명의개서 대리인
명 칭 : 한국예탁결제원
주 소 : 서울시 영등포구 여의나루로4길 23
전화번호 : 02-3774-3000

공고방법
당사 홈페이지 공고 (www.hanjin.com)

바. 주주총회 의사록 요약

주총일자
안건
결의내용
비고

제64기
주주총회
(2020.3.25)
○ 제1호 의안 : 제64기 재무제표 및 연결재무제표 승인의 건
○ 제2호 의안 : 정관 일부 변경의 건
○ 제3호 의안 : 이사 선임의 건
○ 제4호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건
▷ 제1호 ~ 4호의안 : 원안대로 승인
- 주당 배당금 : 500원
- 정관 변경 : 지배구조 개선 및 법령 변경사항 반영,
 해석의 혼동을 초래할 수 있는 문구 및 오탈자 정비
- 이사 신규선임 및 재선임
 * 신규선임 : 사내이사 2명(노삼석,주성균), 사외이사 1명(손인옥)
 * 재선임 : 사내이사 1명(류경표), 사외이사 1명(성용락)
- 이사보수한도 : 22억원

제65기
주주총회
(2021.3.25)
○ 제1호 의안 : 제65기 재무제표(이익잉여금처분계산서 제외) 및 
 연결재무제표 승인의 건
○ 제2호 의안 : 제65기 이익배당 및 이익잉여금처분계산서 승인의 건
 - 제2-1호 의안 : 주당 배당금 600원
 - 제2-2호 의안 : 주당 배당금 1,000원
 (에이치와이케이제일호 사모투자 합자회사의 주주제안)
○ 제3호 의안 : 정관 일부 변경의 건 
 (에이치와이케이제일호 사모투자 합자회사의 주주제안)
 - 제3-1호 의안 : 이사 최대 정원 증원
 - 제3-2호 의안 : 이사의 결격 사유 규정 신설
 - 제3-3호 의안 : 감사위원회 구성 관련 변경
 - 제3-4호 의안 : 전자투표제 도입
 - 제3-5호 의안 : 중간배당제도 도입
 - 제3-6호 의안 : 집중투표제 채택 
○ 제4호 의안 : 감사위원회 위원이 되는 사외이사 선임의 건
 - 제4-1호 의안 : 감사위원회 위원이 되는 사외이사 김경원 선임의 건
 - 제4-2호 의안 : 감사위원회 위원이 되는 사외이사 박진 선임의 건
 (에이치와이케이제일호 사모투자 합자회사의 주주제안)
○ 제5호 의안 : 사외이사 김현겸 선임의 건 
 (에이치와이케이제일호 사모투자 합자회사의 주주제안)
○ 제6호 의안 : 기타비상무이사 한우제 선임의 건 
 (에이치와이케이제일호 사모투자 합자회사의 주주제안)
○ 제7호 의안 : 이사보수한도 승인의 건
▷ 제1호 : 원안대로 승인
▷ 제2-1호 : 원안대로 승인
▷ 제2-2호 : 부결
▷ 제3호 : 전 안건 부결
▷ 제4-1호 : 원안대로 승인
▷ 제4-2호 : 부결
▷ 제5호 : 부결
▷ 제6호 : 부결
▷ 제7호 : 원안대로 승인
- 주당 배당금 : 600원
- 감사위원회 위원 신규선임
 * 신규선임 : 사외이사 1명(김경원)
- 이사보수한도 : 22억원

제66기
주주총회
(2022.3.24)
○ 제1호 의안 : 제66기 재무제표 및 연결재무제표 승인의 건
○ 제2호 의안 : 정관 일부 변경의 건
○ 제3호 의안 : 이사 선임의 건
○ 제4호 의안 : 감사위원회 위원 선임의 건
○ 제5호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건
▷ 제1호 ~ 5호의안 : 원안대로 승인

-
주당 배당금 : 600원

- 정관 변경 : 신
규 목적사업 추가, 자금조달 관련사항 및
 기
타 문구 수정 및 오탈자 정비

- 이사 신규선임 및 재선임
 * 신규선임 : 사내이사 1명(신영환)
 * 재선임 : 사외이사 2명(김문수,한종철)
- 감사위원회 위원 재선임
 * 재선임 : 사외이사 2명(김문수,한종철)

- 이사보수한도 : 22억원

VI. 주주에 관한 사항

1. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 주, %)

성 명
관 계
주식의
종류
소유주식수 및 지분율
비고

기 초
기 말

주식수
지분율
주식수
지분율

한진칼
본인
보통주
3,611,095
24.16
3,611,095
24.16
-

조원태
특수관계인
보통주
4,794
0.03
4,794
0.03
-

조현아
특수관계인
보통주
4,000
0.03
4,000
0.03
-

조에밀리리(조현민)
특수관계인
보통주
4,809
0.03
4,809
0.03
-

정석인하학원
비영리법인
보통주
475,124
3.18
475,124
3.18
-

노삼석
임원
보통주
1,000
0.01
1,000
0.01
-

주성균
임원
보통주
510
0.00
510
0.00
-

한종철
임원
보통주
100
0.00
100
0.00
-

류경표
계열회사 임원
보통주
1,427
0.01
1,427
0.01
-

계
보통주
4,102,859
27.45
4,102,859
27.45
-

우선주
-
-
-
-
-

2. 최대주주의 주요경력 및 개요

가. 최대주주(법인 또는 단체)의 기본정보

명 칭
출자자수
(명)
대표이사
(대표조합원)
업무집행자
(업무집행조합원)
최대주주
(최대출자자)

성명
지분(%)
성명
지분(%)
성명
지분(%)

(주)한진칼

44,875

조원태

5.78

-

-

조원태

5.78

석태수

-

-

-

-

-

주1) 상기 '출자자수(명)'은 ㈜한진
칼의
2021년 12월 31일 보통주 기준으
로 작성됨

주2) 상기 최대주주의 지분은 본인 및 특수관계인 보유 주식을 합하여 최대주주인 
 경우 그 중 주식수가 가장 많은 본인 지분에 한하여 기재한 것임

나. 법인 또는 단체의 대표이사, 업무집행자, 최대주주의 변동내역

변동일
대표이사
(대표조합원)
업무집행자
(업무집행조합원)
최대주주
(최대출자자)

성명
지분(%)
성명
지분(%)
성명
지분(%)

2020년 03월 27일
석태수
-
-
-
조원태
6.52

2020년 04월 02일
조원태
6.52
-
-
조원태
6.52

2020년 04월 02일
석태수
-
-
-
-
-

2022년 03월 24일
조원태
5.78
-
-
조원태
5.78

2022년 03월 24일
석태수
-
-
-
-
-

2022년 03월 24일
류경표
-
-
-
-
-

2022년 03월 29일
조원태
5.78
-
-
조원태
5.78

2022년 03월 29일
류경표
-
-
-
-
-

주1) 2020년 3월 27일 조원태 대표이사 임기 만료

주2) 2020년 4월 2일
조원태 대표이사 선임
주3)
2022년 3월 24일 류경표 대표이사 선임

주4)
2022년 3월 29일 석태수 대표이사 퇴임

주5) 상기 지분율은 변동일 기준으로 기재

주6) 상기 최대주주의 지분은 본인 및 특수관계인 보유 주식을 합하여 최대주주인

경우 그 중 주식수가 가장 많은 본인 지분에 한하여 기재한 것임

다. 최대주주(법인 또는 단체)의 최근 결산기 재무현황

(단위 : 백만원)

구 분

법인 또는 단체의 명칭
주식회사 한진칼

자산총계
3,754,742

부채총계
1,930,524

자본총계
1,824,218

매출액
395,278

영업이익
-195,176

당기순이익
-35,696

주1) 상기 재무현황은 ㈜한진칼
의
2021년말 연결재무제표 기준
으로 작성

라. 사업현황 등 회사 경영 안정성에 영향을 미칠 수 있는 주요 내용

당사 최대주주인 ㈜한진칼은 2013년 8월 1일 설립되었으며, 2013년 9월 16일 유가증권시장에 주권을 상장하였습니다. ㈜한진칼은 지주회사로서 주 영업수익은 임대사업수익, 상표권사용수익, 배당수익 등으로 구성되어 있습니다.

3. 최대주주 변동현황

2015년 7월 2일 기존 최대주주인 정석기업(주)이 (주)한진칼과 분할 합병함에 따라 최대주주가 (주)한진칼로 변경되었으며
, 보
고서 작성기준일 (2022.3.31)
기준 (주)한진칼의 소유주식수 및 지분율은 각각
3

,611,095주,
24.16%
입
니다. 또한 최대주주 및 특수관계인을 포함한
소유주식수는
4,102,859주, 지분율은 27.45%
입니다.

-. 최대주주 변동내역

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 주, %)

변동일
최대주주명
소유주식수
지분율
변동원인
비 고

2015.07.02
(주)한진칼 등
4,102,859
27.45
-
-

4. 주식의 분포

가. 주식 소유현황

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 주)

구분
주주명
소유주식수
지분율(%)
비고

5% 이상 주주
한진칼
3,611,095
24.16
-

에이치와이케이제일호 
사모투자 합자회사
1,462,667
9.79
-

GS리테일
989,317
6.62
-

우리사주조합
535,260
3,58
-

※ 상기 소유주식수는 '22.3월말 주주명부 자료 기준입니다.

나. 소액주주현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 주)

구 분
주주
소유주식
비 고

소액
주주수
전체
주주수
비율
(%)
소액
주식수
총발행
주식수
비율
(%)

소액주주
18,261
18,277
99.93
7,179,950
14,947,628
48.05
-

※ 소액주주현황은 최근 주주명부폐쇄일인 2021년 12월말 기준 자료입니다.

5. 주가 및 주식거래실적

(단위 : 원, 주)

종 류
2022년 4월

2022년 3월

2022년 2월

2022년 1월

2021년 12월

2021년 11월

2021년 10월

보통주
주가
최고
33,600
31,000
29,700
33,400
31,100
34,400
36,100

최저
29,500
28,400
27,850
26,900
28,450
27,950
33,600

평균
31,943
29,748
28,794
30,230
30,048
31,889
34,925

거래량
일간최고
271,528
54,684
23,745
159,235
110,919
83,177
83,042

일간최저
12,818
13,462
6,997
21,681
21,950
13,066
10,390

월간
1,302,062
520,455
278,602
1,015,853
1,043,337
722,805
202,233

※ 한국거래소 유가증권시장 상장 주식 거래 내역이며, 종가 기준입니다.

VII. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원 등의 현황

가. 임원 현황

(기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
등기임원
 여부
상근
 여부
담당
 업무
주요경력
소유주식수
최대주주와의
 관계
재직기간
임기
 만료일

의결권
 있는 주식
의결권
 없는 주식

노삼석
남
1964.08
사장
사내이사
상근
대표이사 겸 
 사업 및 경영관리 총괄

○ 부산대 무역학

○ 대한항공 화물사업본부장

1,000
-
-
2019.12.02 ~
2023.03.24

신영환
남
1965.08
전무
사내이사
상근
지원본부장
○ 서강대 경영대학원
 ○ 택배사업본부장
-
-
-
1990.07.18 ~
2025.03.23

주성균
남
1962.09
전무
사내이사
상근
경영기획실장 겸
 자금담당
○ 연세대 경영학
 ○ 재무관리실장

510
-
-
2016.01.12 ~
2023.03.24

성용락
남
1958.12
이사
사외이사
비상근
사외이사후보추천위원회 위원
○ 경희대 행정대학원
 ○ 감사원 감사원장 직무대행
 ○ 現 고려아연 사외이사
-
-
-
2017.03.24 ~
2023.03.24

김문수
남
1955.01
이사
사외이사
비상근
감사위원회 위원 겸
 ESG위원회, 보상위원회 위원
○ 서울시립대 세무학 박사
 ○ 국세청 차장
 ○ 現 LG화학 사외이사
-
-
-
2019.03.27 ~
2025.03.26

한종철
남
1960.04
이사
사외이사
비상근
감사위원회 위원 겸
 ESG위원회, 보상위원회 위원
○ 숭실대 경영학 박사
 ○ 現 삼일회계법인 회계사
100
-
-
2019.03.27 ~
2025.03.26

김경원
남
1959.03
이사
사외이사
비상근
사외이사후보추천위원회 겸
 감사위원회 위원
○ 미국 Columbia University 경영대학원 박사
 ○ 現 세종대학교 대외부총장, 경영전문대학원 원장,
 경영대학 학장, 경영학부 교수
 ○ 現 잇츠한불 사외이사
-
-
-
2021.03.25 ~
2024.03.24

손인옥
남
1952.11
이사
사외이사
비상근
사외이사후보추천위원회 겸
 ESG위원회, 보상위원회 위원
○ 서울대 경영학
 ○ 공정거래위원회 부위원장
 ○ 現 현대차증권 사외이사
-
-
-
2020.03.25 ~
2023.03.24

조에밀리리
 (조현민)
여
1983.08
사장
미등기
상근
미래성장전략 및 마케팅 총괄

○ 서울대 경영대학원 글로벌 MBA

○ 대한항공 통합커뮤니케이션실광고, 
 SNS 및 커뮤니케이션전략담당 겸 여객마케팅부 담당
 ○ 現 정석기업 부사장

4,809
-
친족
2020.09.01 ~
-

김기업
남
1967.04
전무
미등기
상근
물류사업본부장
○ 인하대 무역학
 ○ 現 부산글로벌물류센터 이사, 한진인천컨테이너터미널 이사, 
 한진부산컨테이너터미널 이사, 한진평택컨테이너터미널 이사,

-
-
-
1990.12.10 ~
-

강신길
남
1966.08
전무
미등기
상근
미래성장전략실장
○ KAIST 공과대학원
 ○ 티바인 컨설팅 부사장
 ○ 홈플러스 정보서비스본부장
200
-
-
2021.02.15 ~
-

최종석
남
1970.06
전무
미등기
상근
안전보건혁신실장 겸
 정책기획담당
○ 고려대 경영대학원 박사
 ○ 한국경제신문편집국 전문위원 겸 좋은일터 연구소장
-
-
-
2021.06.21 ~
-

이윤조
남
1963.06
상무
미등기
상근
택배사업본부장
○ 관광대 관광경영학
 ○ 택배기획부 겸 택배영업부 담당
 ○ 現 서울복합물류프로젝트금융투자(주) 이사
-
-
-
1992.01.07 ~
-

박기홍
남
1964.02
상무
미등기
상근
글로벌사업본부장
○ 연세대 행정학
 ○ 現 부산글로벌물류센터 이사, 한진인천컨테이너터미널 이사
-
-
-
2014.05.12 ~
-

이성균
남
1967.01
상무
미등기
상근
이커머스사업부 담당 겸
 포워딩사업부 담당
○ 서울시립대 행정학
 ○ 수도권지역본부장
-
-
-
1992.01.07 ~
-

고인수
남
1963.11
상무
미등기
상근
구매시설실장
○ 서울대 인류학
 ○ 대한항공 통합커뮤니케이션실 국내홍보2팀장
-
-
-
2017.01.11 ~
-

김명욱
남
1968.07
상무
미등기
상근
P&D사업부 담당
○ 인천대 무역학
 ○ 경인지역본부장 겸 인천지점장 
 ○ 現 부산글로벌물류센터 이사, 한진울산신항운영 이사, 
 한국티비티 이사
-
-
-
1993.07.12 ~
-

손창호
남
1967.10
상무
미등기
상근
터미널사업부 담당
○ 한양대 경영학
 ○ 터미널사업부 담당
 ○ 現 부산글로벌물류센터 이사, 한진인천컨테이너터미널 이사,
 한진부산컨테이너터미널 이사, 한진평택컨테이너터미널 이사,
 인천글로벌물류센터 이사
-
-
-
2016.07.01 ~
-

김현우
남
1969.10
상무
미등기
상근
마케팅실장 겸
 사업총괄팀 담당
○ 한림대 정치외교학
 ○ 택배기획부 담당
 ○ 現 휴데이터스 이사
239
-
-
1996.01.08 ~
-

서민석
남
1970.08
상무
미등기
상근
재무관리실장 겸
 비용심사팀장
○ 한양대 공업화학
 ○ 회계팀장
 ○ 現 한진인천컨테이너터미널 감사, 한진부산컨테이너터미널 감사, 
 서울복합물류프로젝트금융투자 이사, 인천글로벌물류센터 감사,
 휴데이터스 감사

239
-
-
2008.01.02 ~
-

진영건
남
1968.07
상무
미등기
상근
법무실장
○ 연세대 법학
 ○ 대한항공 법무실 사업법무팀장
-
-
-
2018.06.29 ~
-

권경열
남
1968.11
상무
미등기
상근
택배기획부 담당
○ 인하대 물류전문대학원
 ○ 택배기획부 담당
-
-
-
1993.07.12 ~
-

성명기
남
1971.03
상무
미등기
상근
미래전략팀 겸
 프로젝트팀 담당

○ 서울대 산업공학 박사

○ 판토스 차세대포워딩시스템 구축 Task 리더, Innovation 추진 
 담당, 물류연구소장
 ○ LG전자 물동선행관리팀장, SCM개선팀장

-
-
-
2021.06.14 ~
-

하영권
남
1967.09
상무
미등기
상근
택배운영부 담당
○ 한성대 행정학
 ○ 택배운영부 담당
-
-
-
1993.07.12 ~
-

백광호
남
1972.11
상무
미등기
상근
W&D 사업부 담당
○ 정석대 경영학
 ○ W&D 사업부 담당
-
-
-
1995.12.04 ~
-

※ 공시작성기준일 이후 보고서 제출일까지 변동사항을 반영한 임원현황은 아래와 같습니다.

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
등기임원
 여부
상근
 여부
담당
 업무
주요경력
소유주식수
최대주주와의
 관계
재직기간
임기
 만료일

의결권
 있는 주식
의결권
 없는 주식

노삼석
남
1964.08
사장
사내이사
상근
대표이사 겸 
 사업 및 경영관리 총괄

○ 부산대 무역학

○ 대한항공 화물사업본부장

1,000
-
-
2019.12.02 ~
2023.03.24

신영환
남
1965.08
전무
사내이사
상근
지원본부장
○ 서강대 경영대학원
 ○ 택배사업본부장
-
-
-
1990.07.18 ~
2025.03.23

주성균
남
1962.09
전무
사내이사
상근
재무 및 투자 총괄
○ 연세대 경영학
 ○ 재무관리실장
510
-
-
2016.01.12 ~
2023.03.24

성용락
남
1958.12
이사
사외이사
비상근
사외이사후보추천위원회 위원
○ 경희대 행정대학원
 ○ 감사원 감사원장 직무대행
 ○ 現 고려아연 사외이사
-
-
-
2017.03.24 ~
2023.03.24

김문수
남
1955.01
이사
사외이사
비상근
감사위원회 위원 겸
 ESG위원회, 보상위원회 위원
○ 서울시립대 세무학 박사
 ○ 국세청 차장
 ○ 現 LG화학 사외이사
-
-
-
2019.03.27 ~
2025.03.26

한종철
남
1960.04
이사
사외이사
비상근
감사위원회 위원 겸
 ESG위원회, 보상위원회 위원
○ 숭실대 경영학 박사
 ○ 現 삼일회계법인 회계사
100
-
-
2019.03.27 ~
2025.03.26

김경원
남
1959.03
이사
사외이사
비상근
사외이사후보추천위원회 겸
 감사위원회 위원
○ 미국 Columbia University 경영대학원 박사
 ○ 現 세종대학교 대외부총장, 경영전문대학원 원장,
 경영대학 학장, 경영학부 교수
 ○ 現 잇츠한불 사외이사
-
-
-
2021.03.25 ~
2024.03.24

손인옥
남
1952.11
이사
사외이사
비상근
사외이사후보추천위원회 겸
 ESG위원회, 보상위원회 위원
○ 서울대 경영학
 ○ 공정거래위원회 부위원장
 ○ 現 현대차증권 사외이사
-
-
-
2020.03.25 ~
2023.03.24

조에밀리리
 (조현민)
여
1983.08
사장
미등기
상근
미래성장전략 및 마케팅 총괄

○ 서울대 경영대학원 글로벌 MBA

○ 대한항공 통합커뮤니케이션실광고, 
 SNS 및 커뮤니케이션전략담당 겸 여객마케팅부 담당
 ○ 現 정석기업 부사장

4,809
-
친족
2020.09.01 ~
-

김기업
남
1967.04
전무
미등기
상근
물류사업본부장
○ 인하대 무역학
 ○ 現 부산글로벌물류센터 이사, 한진인천컨테이너터미널 이사, 
 한진부산컨테이너터미널 이사, 한진평택컨테이너터미널 이사,

-
-
-
1990.12.10 ~
-

강신길
남
1966.08
전무
미등기
상근
미래성장전략실장
○ KAIST 공과대학원
 ○ 티바인 컨설팅 부사장
 ○ 홈플러스 정보서비스본부장
200
-
-
2021.02.15 ~
-

최종석
남
1970.06
전무
미등기
상근
안전보건혁신실장 겸
 정책기획담당
○ 고려대 경영대학원 박사
 ○ 한국경제신문편집국 전문위원 겸 좋은일터 연구소장
-
-
-
2021.06.21 ~
-

이충규
남
1968.02
상무
미등기
상근
경영기획실장
○ 고려대 경영학
 ○ 한진평택컨테이너터미널 대표이사
100
-
-
2022.05.01 ~
-

이윤조
남
1963.06
상무
미등기
상근
택배사업본부장
○ 관광대 관광경영학
 ○ 택배기획부 겸 택배영업부 담당
 ○ 現 서울복합물류프로젝트금융투자(주) 이사
-
-
-
1992.01.07 ~
-

박기홍
남
1964.02
상무
미등기
상근
글로벌사업본부장
○ 연세대 행정학
 ○ 現 부산글로벌물류센터 이사, 한진인천컨테이너터미널 이사
-
-
-
2014.05.12 ~
-

이성균
남
1967.01
상무
미등기
상근
이커머스사업부 담당 겸
 포워딩사업부 담당
○ 서울시립대 행정학
 ○ 수도권지역본부장
-
-
-
1992.01.07 ~
-

고인수
남
1963.11
상무
미등기
상근
구매시설실장
○ 서울대 인류학
 ○ 대한항공 통합커뮤니케이션실 국내홍보2팀장
-
-
-
2017.01.11 ~
-

김명욱
남
1968.07
상무
미등기
상근
P&D사업부 담당
○ 인천대 무역학
 ○ 경인지역본부장 겸 인천지점장 
 ○ 現 부산글로벌물류센터 이사, 한진울산신항운영 이사, 
 한국티비티 이사
-
-
-
1993.07.12 ~
-

김현우
남
1969.10
상무
미등기
상근
마케팅실장 겸
 사업총괄팀 담당
○ 한림대 정치외교학
 ○ 택배기획부 담당
239
-
-
1996.01.08 ~
-

서민석
남
1970.08
상무
미등기
상근
재무관리실장 겸
 비용심사팀장
○ 한양대 공업화학
 ○ 회계팀장
 ○ 現 한진인천컨테이너터미널 감사, 한진부산컨테이너터미널 감사,
 서울복합물류프로젝트금융투자 이사, 인천글로벌물류센터 감사,
 휴데이터스 감사

239
-
-
2008.01.02 ~
-

진영건
남
1968.07
상무
미등기
상근
법무실장
○ 연세대 법학
 ○ 대한항공 법무실 사업법무팀장
-
-
-
2018.06.29 ~
-

권경열
남
1968.11
상무
미등기
상근
택배기획부 담당
○ 인하대 물류전문대학원
 ○ 택배기획부 담당
-
-
-
1993.07.12 ~
-

양승철
남
1971.10
상무
미등기
상근
터미널사업부 담당
○ 청주대 산업공학
 ○ 한진인천컨테이너터미널 영업담당
-
-
-
2022.05.01 ~
-

성명기
남
1971.03
상무
미등기
상근
미래전략팀 겸
 프로젝트팀 담당

○ 서울대 산업공학 박사

○ 판토스 차세대포워딩시스템 구축 Task 리더, Innovation 추진 
 담당, 물류연구소장
 ○ LG전자 물동선행관리팀장, SCM개선팀장

-
-
-
2021.06.14 ~
-

하영권
남
1967.09
상무
미등기
상근
택배운영부 담당
○ 한성대 행정학
 ○ 택배운영부 담당
-
-
-
1993.07.12 ~
-

백광호
남
1972.11
상무
미등기
상근
W&D 사업부 담당
○ 정석대 경영학
 ○ W&D 사업부 담당
-
-
-
1995.12.04 ~
-

나. 직원 등 현황

(기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 원)

직원
소속 외
 근로자
비고

사업부문
성별
직 원 수
평 균
 근속연수
연간급여
 총 액
1인평균
 급여액
남
여
계

기간의 정함이
 없는 근로자
기간제
 근로자
합 계

전체
(단시간
 근로자)
전체
(단시간
 근로자)

경영관리
남
161
-
2
-
163
11.3
3,922,724,440
24,065,794
-
-
-
-

경영관리
여
47
-
2
-
49
7.0
822,929,670
16,794,483
-

육운
남
172
-
28
-
200
13.8
2,940,496,110
14,702,481
-

육운
여
15
-
1
-
16
16.3
200,041,420
12,502,589
-

하역
남
316
-
32
-
348
15.7
6,289,103,130
18,072,135
-

하역
여
4
-
-
-
4
19.6
60,929,850
15,232,463
-

택배
남
298
-
13
-
311
13.9
4,675,732,280
15,034,509
-

택배
여
37
-
3
-
40
15.4
551,876,850
13,796,921
-

해운
남
36
-
7
-
43
13.9
906,059,890
21,071,160
-

기타
남
268
-
15
-
283
14.4
4,326,006,873
15,286,243
-

기타
여
58
-
5
-
63
12.0
861,760,510
13,678,738
-

합 계
1,412
-
108
-
1,520
13.9
25,557,661,023
16,814,251
-

※ '1인 평균 급여액'은 사업연도 개시일로부터 공시서류작성기준일('22.3.31)까지의 월별 평균 급여액의 합입니다. 
 ※ '1인 평균 급여액'의 합계는 급여총액을 근무인원수로 나눈 값입니다.
 ※ 소속외 근로자는 기업공시서식 작성기준 제9-1-2조 제1항에 따라 사업보고서에 기재합니다.
 

다. 미등기임원 보수 현황

(기준일 :
2022년 03월 31일
)
(단위 : 원)

구 분
인원수
연간급여 총액
1인평균 급여액
비고

미등기임원
18
1,211,656,380
67,314,243
-

2. 임원의 보수 등

<이사ㆍ감사 전체의 보수현황>

가. 주주총회 승인금액

(단위 : 원)

구 분
인원수
주주총회 승인금액
비고

이사
9
2,200,000,000
-

※ 위 주주총회 승인 금액은
제 66기 주주총회에서 승인된 사항입니다. (2022년 보수 지급에 대한 승인액)

※ 인원수 : 재임 중인 노삼석 이사, 신영환 이사('22.3.24 신규선임), 주성균 이사, 성용락 이사, 김문수 이사, 한종철 이사, 손인옥 이사, 김경원 이사 및 류경표 이사 ('22.1. 12 사임)
※ 당사 정관 제31조에 의거하여 등기이사의 퇴직금은 상기 승인금액과는 별도로 주주총회에서 결의된 임원퇴직금 지급규정을 따릅니다.

나. 보수지급금액

(1) 이사ㆍ감사 전체

(단위 : 원)

인원수
보수총액
1인당 평균보수액
비고

9
308,775,530
34,308,392
-

※ 1인당 평균보수액은 단순하게 보수총액을 인원수로 나눈 금액입니다.

(2) 유형별

(단위 : 원)

구 분
인원수
보수총액
1인당
평균보수액
비고

등기이사
(사외이사, 감사위원회 위원 제외)
4
248,775,530
62,193,883
-

사외이사
(감사위원회 위원 제외)
2
24,000,000
12,000,000
-

감사위원회 위원
3
36,000,000
12,000,000
-

감사
-
-
-
-

※ 1인당 평균보수액은 단순하게 보수총액을 인원수로 나눈 금액입니다.

(3) 이사ㆍ감사의 개인별 보수현황

동 서식의 경우 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률'의 개정으로 반기보고서 및 사업보고서에 연 2회 공시하고 있습니다.

(4) 주식매수선택권의 부여 및 행사현황

해당사항 없음

VIII. 계열회사 등에 관한 사항

1. 계열회사 현황

가. 계열회사 현황(요약)

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 사)

기업집단의 명칭
계열회사의 수

상장
비상장
계

한진

5

28

33

※상세 현황은 '상세표-2. 계열회사 현황(상세)' 참조

나. 관계회사 및 자회사의 지분현황

보고서 작성기준일 (2022.5.25) 현재 당사와 관계회사 및 자회사의 지분현황은 다음과 같습니다.

-. 국내법인

출자구분
회사명
출자비율
비고

당사에 출자한 회사
한진칼

24.16%

-

당사가 출자한 회사
포항항7부두운영
28.00%
-

한진평택컨테이너터미널
68.00%
-

부산글로벌물류센터
51.00%
-

한진울산신항운영
51.00%
-

서울복합물류프로젝트금융투자
37.55%
-

서울복합물류자산관리
37.55%
-

한국티비티
33.33%
-

한진인천컨테이너터미널
100.00%
-

한진부산컨테이너터미널
62.87%
-

인천글로벌물류센터
51.00%
-

휴데이터스
67.69%
-

-. 해외법인

출자구분
회사명
출자비율
비고

당사가 출자한 회사
HANJIN INTERMODAL AMERICA, INC.
100.00%
-

HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
25.00%
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
100.00%
-

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.
75.00%
-

JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE
51.00%
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (DALIAN) CO.,LTD.
100.00%
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS EUROPE S.R.O.
100.00%
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS MYANMAR CO.,LTD.
100.00%
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
99.15%
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (CAMBODIA) CO.,LTD.
100.00%
-

다. 계열회사간 출자현황 계통도

(단위 :주,%)

구분
한진
대한항공
정석기업
한국공항
한진관광
한진정보통신
한진칼

주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율

대한항공
-
-
46
0.00%
-
-
1,885,134
59.54%
-
-
1,390,931
99.35%
-
-

한진칼
3,611,095
24.16%
96,217,019
27.57%
594,320
48.27%
-
-
4,200,000
100.00%
-
-
6,516
0.01%

한진
478,401
3.20%
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

정석기업
-
-
-
-
160,373
13.02%
-
-
-
-
-
-
-
-

한국공항
-
-
-
-
-
-
108,144
3.42%
-
-
-
-
-
-

총 발행주식수
14,947,628
348,931,619
1,231,158
3,166,355
4,200,000
1,400,000
67,298,030

(단위 :주,%)

구분
토파스여행정보
한국글로발
로지스틱스시스템
싸이버스카이
항공종합서비스
칼호텔네트워크
진에어
아이에이티

주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율

한진칼
755,924
94.35%
-
-
-
-
-
-
25,645,439
100.00%
28,665,046
54.91%
-
-

대한항공
-
-
190,000
95.00%
99,900
100.00%
1,873,765
100.00%
-
-
-
-
16,300,793
100.00%

진에어
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
666,366
1.28%
-
-

총 발행주식수
801,169
200,000
99,900
1,873,765
25,645,439
52,200,000
16,300,793

(단위 :주,%)

구분
왕산레저개발
한진인천컨테이너터미널
포항항7부두운영
한진울산신항운영
한진부산컨테이너
터미널
케이에비에이션
휴데이터스

주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율

대한항공
33,600,000
100.00%
-
-
-
-
-
-
-
-
1,000,000
100.00%
-
-

한진
-
-
28,038,117
100.00%
2,800
28.00%
1,224,000
51.00%
3,647,141
62.87%
-
-
191,300
67.69%

총 발행주식수
33,600,000
28,038,117
10,000
2,400,000
5,801,333
1,000,000
282,600

(단위 :주,%)

구분
부산글로벌물류센터
한국티비티
한진평택컨테이너터미널
인천글로벌물류센터
에어코리아
서울복합물류자산관리
서울복합물류프로젝트
금융투자

주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율

한진
714,000
51.00%
90,624
33.33%
2,720,000
68.00%
142,471
51.00%
-
-
37,550
37.55%
3,755,000
37.55%

한국공항
-
-
-
-
-
-
-
-
200,000
100.00%
-
-
-
-

총 발행주식수
1,400,000
271,875
4,000,000
279,358
200,000
100,000
10,000,000

(단위 :주,%)

구분
태일통상
태일캐터링
청원냉장
세계혼재항공화물
더블유에이씨항공서비스

주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율

세계혼재항공화물
-
-
-
-
-
-
-
-
20,000
100.00%

총 발행주식수
40,000
20,000
10,000
100,000
20,000

※ 상기 자료는 공정거래위원회 지정 '상호출자제한기업집단 등의 소속회사'에 따른 2023. 3. 31. 기준입니다. (우선주, 자기주식 포함)
※ 2022. 1. 12부 평택컨테이너터미날(주)가 한진평택컨테이너터미널(주)로 상호변경 하였습니다.

라. 공정거래법 여부
기업집단 한진은 독점규제 및 공정거래에 관한 법률의 상호출자제한 및 채무보증제한 기업집단에 해당됩니다.

마. 임원 겸직 현황
보고서 작성기준일(2022.5.25) 기준 당사 등기임원의 계열회사 겸직 사항은 없습니다.

2. 타법인 출자현황

가. 타법인출자 현황(요약)

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원)

출자
목적
출자회사수
총 출자금액

상장
비상장
계
기초
장부
가액
증가(감소)
기말
장부
가액

취득
(처분)
평가
손익

경영참여
-
27
27
466,690
4,754
-
471,444

일반투자
-
-
-
-
-
-
-

단순투자
6
6
12
59,155
549
535
60,239

계
6
33
39
525,845
5,303
535
531,683

※상세 현황은 '상세표-3. 타법인출자 현황(상세)' 참조

IX. 대주주 등과의 거래내용

1. 대주주(특수관계인 포함) 등에 대한 신용공여 등

가. 가지급금 및 대여금(유가증권 대여 포함)내역
 - 당사는 보고서 작성 기준일 현재 해외 종속기업인 베트남법인에 대여금 120만
 달러, 홍콩법인에 50만 달러를 대여 중입니다.

나. 담보제공내역

(단위 : 백만원)

제공회사
(소속회사)
제공받은 회사
내용
금액
제공 사유

(주)한진
서울복합물류프로젝트금융투자(주)
(주)한진이 보유한 서울복합물류
프로젝트금융투자(주) 보통주 3,755,000주
20,325
동남권물류단지 PF

한진인천컨테이너터미널(주)
(주)한진이 보유한 한진인천컨테이너터미널(주)
보통주 28,038,117주
148,743
컨테이너터미널 PF

인천글로벌물류센터(주)
㈜한진이 보유한 인천글로벌물류센터(주)
보통주 142,471주
7,124
주식담보대출

소 계
176,192
-

다. 채무보증내역

 - 당사는 보고서 제출일 기준 종속기업인 한진인천컨테이너터미널(주) 차입금과
 관련하여 465억원 한도 자금보충의무가 있습니다. 또한, 사업인허가의 취소 효력
 상실, 사업의 해지의 경우 동 사의 차입금원리금 상환에 필요한 부족자금을 보충
 해 주어야 할 의무가 있습니다.

- 또한, 당사는 2012년 6월 부산항만공사와 한진부산컨테이너터미널(주)간 체결한
 신항2단계 1차 컨테이너부두 임대차 계약에 대하여 이행보증(장래채무불이행에
 따른 손해배상연대보증)을 제공하고 있으며, 해외 종속기업인 HANJIN GLOBAL
 LOGISTICS MYANMAR CO., LTD.의 차입금과 관련하여 848백만원 한도의 
 지급보증을 제공하고 있습니다. 

- 당사는 2021.12월 인천글로벌물류센터에 107억 한도의 자금보충 약정의무가 
 추가되었으며, 당사가 보유한 인천글로벌물류센터 주식 142,471주에 대해
 담보설정 하였습니다.

- 회사는 2020년 11월 우리사주 취득자금대출 임직원에 대하여 지급보증 하였으며
 보고서 작성 기준일('22.3.31) 현재 17,385백만원 한도의 지급보증을 제공하고 있 습니다.

2. 대주주(특수관계인 포함)와의 자산양수도 등
 - 해당사항 없음

3. 대주주(특수관계인 포함)와의 영업거래
 - 해당사항 없음

4. 대주주 이외의 이해관계자와의 거래
 - 해당사항 없음

X. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

1. 공시내용 진행 및 변경사항

기 신고한 공시사항 중 당기말 현재 진행중인 중요한 경영사항은 없습니다.

2. 우발부채 등에 관한 사항

가. 중요한 소송사건

공시 서류 작성 전일 (2022.5.25) 현재로서는 소송사건의 확정결과를 예측하기 어려우나 당사는 당기말 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 않을 것으로 판단하고 있습니다. 그 중요 소송 내용은 다음과 같습니다.(주1)

(주1) 당사에서 중요한 소송은 1억 이상 또는 통상임금 소송과 같이 파급 효과가 있는 소송을 뜻함.

(1) 임금 청구 소송

구분

내용

소제기일

2021. 11. 26.

소송당사자

원고: 정정수 외 17명

피고: 주식회사 한진

소송의 내용

임금 청구 소송

소송가액

2억 원

진행상황

2021. 11. 26. 소 제기됨.

향후 소송일정 및 대응방안

기일 미지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

구분

내용

소제기일

2021. 12. 15.

소송당사자

원고: 박춘성 외 3명

피고: 주식회사 한진

소송의 내용

임금 청구 소송

소송가액

3천만 원

진행상황

2021.12. 15. 소 제기됨.

향후 소송일정 및 대응방안

기일 미지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

(2) 기타 소송

1) 용역비 청구 소송

구분

내용

소제기일

2019. 6. 28.

소송당사자

원고: ㈜대신로지스틱스

피고: 주식회사 한진

소송의 내용

추가 비용 지급 청구

소송가액

6억 8천 8백만 원

진행상황

2021. 5. 14. 1심 당사 승소, 항소심 당사 승소하였으나, 상대방 상고하여 상고심 진행중

향후 소송일정 및 대응방안

기일 미지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

2) 시정명령등 및 감면신청기각처분 취소

구분

내용

소제기일

2019. 12. 12.

소송당사자

원고: 주식회사 한진

피고: 공정거래위원회

소송의 내용

시정명령 및 과징금 처분에 대해 취소 청구

소송가액

9억 5천 6백만 원

진행상황

2019. 12. 12. 소 제기하여 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

기일 추후 지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

3) 입찰참가자격제한처분 취소/집행정지

구분

내용

소제기일

2020. 3. 5.

소송당사자

원고: 주식회사 한진

피고: 한국중부발전

소송의 내용

입찰참가자격 제한 처분에 대해 취소/감면을 구하는 소 청구

소송가액

5천만 원

진행상황

2020. 3. 5. 소 제기하여 1심 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

집행정지신청 인용됨

기일 추후 지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

4) 손해배상 청구 소송

구분

내용

소제기일

2020. 3. 23.

소송당사자

원고: 한국남동발전 주식회사 외 2명

피고: 주식회사 한진 외 7명

소송의 내용

운송료 단가를 올려 얻은 차액을 손해로 청구하는 소송

소송가액

2억 원

진행상황

2020. 3. 23. 소장 접수되어 1심 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

기일 추후 지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

5) 손해배상 청구 소송

구분

내용

소제기일

2019. 11. 4.

소송당사자

원고: 장명원

피고: 주식회사 한진

소송의 내용

협력업체 직원 귀책으로 산재가 발생함에 따라 손해배상 청구를 하는 소송

소송가액

4억 7천 2백만 원

진행상황

2019. 11. 4. 소장 접수되어 1심 진행 중

2020. 8. 25. 원고 청구취지 및 청구원인 변경신청서 제출

향후 소송일정 및 대응방안

22. 3. 30. 화해권고결정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

6) 시정명령등 및 감면신청기각처분 취소

구분

내용

소제기일

2021. 1. 20.

소송당사자

원고: 주식회사 한진

피고: 공정거래위원회

소송의 내용

시정명령 및 과징금 처분에 대해 취소를 청구

소송가액

11억 원

진행상황

2021. 1. 20. 소 제기하여 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

2022. 6. 9. 변론기일 예정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

7) 손해배상 청구 소송

구분

내용

소제기일

2021. 2. 26.

소송당사자

원고: 주식회사 포스코

피고: 주식회사 한진 외 6명

소송의 내용

운송료 단가를 올려 얻은 차액을 손해로 청구하는 소송

소송가액

2억 1백 원

진행상황

2021. 2. 26. 소장 접수되어 1심 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

기일 추후 지정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

8) 입찰참가자격제한처분 취소/집행정지

구분

내용

소제기일

2021. 6. 3.

소송당사자

원고: 주식회사 한진

피고: 한국농수산식품유통공사

소송의 내용

입찰참가자격 제한 처분에 대해 취소/감면을 구하는 소 청구

소송가액

5천만 원

진행상황

2021. 6. 3. 소 제기하여 1심 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

집행정지신청 인용됨
2022. 5. 27. 변론기일 예정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

9) 부당이득금 청구 소송

구분

내용

소제기일

2021. 4. 19.

소송당사자

원고: 주식회사 유창석건설 외 1명

피고: 주식회사 한진

소송의 내용

임대차 계약에 대한 분쟁

소송가액

2억 6천만 원

진행상황

2021. 4. 19. 소 제기하여 1심 진행 중

향후 소송일정 및 대응방안

2022. 5. 18. 변론기일 예정

향후 소송결과에 따라 회사에 미치는 영향

당사에 미칠 재무적 영향 판단하기 어려움.

(3) 이외에도 회사의 정상적인 영업과정에서 발생하는 소송, 분쟁 등이 진행 중 입니다. 이에 따른 자원의 유출금액 및 시기는 불확실하며 당사의 경영진은 이러한 소송 등의 결과가 당사의 재무상태에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 판단하고 있습니다.

나. 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황

(기준일 : 2022.03.31)
(단위 : 매, 백만원)

제 출 처
매 수
금 액
비 고

은 행
-
-
-

금융기관(은행제외)
-
-
-

법 인
-
-
-

기타(개인)
-
-
-

다. 채무보증 현황
 X. 대주주 등과의 거래내용 내 자료를 참고하시기를 바랍니다.

라. 채무인수약정 현황
 "해당사항 없음"

마. 그밖의 우발채무 등
 (1) 신용보강 제공 현황 : "해당사항 없음"
 (2) 장래매출채권 유동화 현황 : "해당사항 없음"

3. 제재 등과 관련된 사항

가. 제재현황

제재기관

일자

대상자

처벌 또는 조치내용

금전적 제재금액

사유

근거법령

조치에 대한 회사의이행현황

재발방지를 위한 회사의 대책

수사·

사법기관

검찰청

2020.6.29.

㈜한진

벌금 부과

총 100백만원

수입현미 운송 용역 입찰 담합 약식명령

독점규제 및 공정거래법 제70조

정식재판 진행중

공정거래 관련 법률 준수 및
 임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

행정기관

공정거래위원회

2019.11.7.

㈜한진

시정명령 및 과징금 부과

총 2,420백만원

수입현미 운송 용역 입찰 담합 제재

독점규제 및 공정거래법 제19조 제1항 제4호 및 제8호

시정명령 이행 및 과징금 납부 완료

공정거래 관련 법률 준수 및
 임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

2020.5.11.

㈜한진

시정명령 및 과징금 부과

총 12백만원

두산중공업 운송 용역 입찰 담합 제재

독점규제 및 공정거래법 제19조 제1항 제8호

시정명령 이행 및 과징금 납부 완료

공정거래 관련 법률 준수 및
 임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

2020.12.21

㈜한진

시정명령 및 과징금 부과

총 8,637백만원

포스코 발주 포항제철소
생산 철강제품 운송 용역
입찰 담합 제재

독점규제 및 공정거래법 제19조 제1항 제3호 및 제8호

시정명령 이행 및 과징금 납부 완료

공정거래 관련 법률 준수 및
 임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

2021.1.12.

㈜한진

시정명령 및 과징금 부과

총 30백만원

삼성중공업 수입강재하역 운송 용역 입찰 담합 제재

독점규제 및 공정거래법 제19조 제1항 제8호

시정명령 이행 및 과징금 납부 완료

공정거래 관련 법률 준수 및
 임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

2021.7.20

㈜한진

시정명령 및 과징금 부과

총 50백만원

포스코 후판 운송 용역
입찰 담합 제재

독점규제 및 공정거래법 제19조 제1항 제3호 및 제8호

시정명령 이행 완료 및 과징금 납부 준비

공정거래 관련 법률 준수 및
 임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

기타 행정
·
공공기관

한국전력공사

2020.1.16.

㈜한진

부정당업자 제재 통보에 따라 공공입찰에 6개월간(2020.1.16. ~ 2020.7.15.) 참여 금지

-

부정당업자 제재처분

공공기관 운영에 관한 법률제39조 제2항

- 효력 집행정지 신청(인용)
 - 입찰참가자격제한처분 취소소송 제기, 당사 승소에 따라 해당 처분 취소

공정거래 관련 법률 준수 및
 임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

한국중부발전

2020.3.4.

㈜한진

부정당업자 제재 통보에 따라 공공입찰에 2년간(2020.3.14. ~ 2022.3.13.) 참여 금지

-

부정당업자 제재처분

공공기관 운영에 관한 법률 제39조 제2항

- 효력 집행정지 신청(인용)
 - 입찰참가자격제한처분 취소소송
 (1심 진행중)

공정거래 관련 법률 준수 및
 임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

한국농수산식품유통공사

2021.6.2.

㈜한진

부정당업자 제재 통보에 따라 공공입찰에 6개월간(2021.6.8. ~ 2021.12.7.) 참여 금지

-

부정당업자 제재처분

공공기관 운영에 관한 법률 제39조 제2항

- 효력 집행정지 신청(인용)
 - 입찰참가자격제한처분 취소소송
 (1심 진행중)

공정거래 관련 법률 준수 및
 임직원 교육 등 내부 Compliance 강화

과세당국
국세청
2020.12.11
㈜한진
가산세 추징
총 2,360백만 원

세무조사

부가가치세법 제60조

조세심판원 불복 신청

세법 관련 법률 준수 및 임직원 교육

4. 작성기준일 이후 발생한 주요사항 등 기타사항

가.
녹색경영

(1) 온실가스 배출량 및 에너지 사용량

기간

온실가스배출량 (tco2eq)

에너지 사용량(TJ)

2021년
108,793
1,683

주) 「온실가스 배출
권의 할당 및 거래에 관한 법률」(약칭 : 배출권거래법)에 따라 '
21년 온실가스 배출량 검증을 진행중이
며,
동 자료는 당사 내부검증 자료를 반영한 추정 배출량으로
향후 환경부의 검증결과에 따라
변경될 수 있습니다.

(2) 배출
권거래제
제3기('21년 ~ '25년)
기간 편입에 따른 무상할당량

(단위 : tco2eq)

구분

2021년도분

2022년도분

2023년도분

2024년도분

2025년도분

합 계

무상할당

배출권

110,588

110,588

110,588

110,588

110,588

552,940

나. 정부인증 및 그 취소에 관한 사항

인증명칭

근거법령

인증부처

인증내용

인증일자

유효기간

우수물류기업 인증

(舊 종합물류기업 인증)

물류정책기본법

국토교통부

우수물류기업인증

(종합물류서비스)

2006년 6월

매3년 정기점검

AEO

관세법

관세청

화물운송주선업자 (A등급)

2012년 10월

2022년 9월

보세운송업자 (A등급)

2012년 10월

2022년 9월

하역업자 (A등급)

2013년 7월

2023년 7월

우수녹색물류실천기업 인증

물류정책기본법

국토교통부

환경친화적 물류활동 모범실천 기업 인증

2015년 10월

2025년 1월

정보보호관리체계(ISMS)인증

정보통신망 이용촉진 및 정보보호 등에 관한 법률

한국인터넷

진흥원

종합 물류서비스 부문 운영 정보 보호 관리체계

적합 인증

2017년 3월

2023년 10월

스마트물류센터 예비인증

물류시설의 개발 및 운영에 관한 법률

한국교통연구원

대전 Mega-hub터미널에 대한 예비인증 1등급

2021년 7월

2024년 7월

다. 조건부자본증권의 전환·채무재조정 사유 등의 변동현황
 "해당사항 없음"

라. 보호예수 현황

"해당사항 없음"

XI. 상세표

1. 연결대상 종속회사 현황(상세)

(단위 : 백만원)

상호
설립일
주소
주요사업
최근사업연도말
자산총액
지배관계 근거
주요종속
회사 여부

한진평택컨테이너터미널(주)
2004.07.12
경기도 평택시 포승읍 평택항만길 181-21
항만시설운영
39,261
지배회사 보유지분
50% 초과
-

한진부산컨테이너터미널(주)
2007.09.05
경상남도 창원시 진해구 신항로 434
항만시설운영
641,632
지배회사 보유지분
50% 초과
해당
(자산총액 750억원 이상)

부산글로벌물류센터(주)
2009.04.22
경상남도 창원시 진해구 신항4로 15-77
창고사업
10,575
지배회사 보유지분
50% 초과
-

한진울산신항운영(주)
2011.04.04
울산광역시 울주군 온산읍 산암로 379
항만시설운영
5,700
지배회사 보유지분
50% 초과
-

한진인천컨테이너터미널(주)
2014.10.22
인천 연수구 인천신항대로 777
항만시설운영
356,379
지배회사 보유지분
50% 초과
해당
(자산총액 750억원 이상)

HANJIN INTERMODAL AMERICA, INC.
1993.12.13
1111E.Watson Center Road Unit A, Carson,
CA 90745, USA
운송업
13,938
지배회사 보유지분
50% 초과
-

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL
LOGISTICS CO.,LTD.
2005.09.01
606 ROOM,6th Floor,Building A, Yi He International Mansion, No.10
Hongkong Middle Road, Qingdao, China
운송업
5,498
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
(HONGKONG) LIMITED
2009.05.20
Unit 02, 14/F, Texaco Centre, 126-140
Texaco Road, Tsuen Wan, N.T, Hong Kong
운송업
3,747
지배회사 보유지분
50% 초과
-

JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE
2010.01.05
24, Sayfi olimov Street,,Sergely, Tashkent 100015,
Uzbekistan
운송업
1,272
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
(SHANGHAI) CO.,LTD.
2010.08.03
Room 1011, No.99, East Huaihai Road, Huangpu District,
Shanghai , China
운송업
2,758
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
(DALIAN) CO.,LTD.
2010.10.18
Rm 2305 hngyubld, No 68 renmin st.,
Zhongshan Dist., Dalian, China
운송업
2,271
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
(SHENZHEN) CO.,LTD.
2010.10.20
26F, Unit 2608, Great China International Exchange Square, No.1,
Fuhua 1st Road, Futian District,Shenzhen, Guangdong, China
운송업
4,955
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
EUROPE S.R.O.
2013.08.12
Sokolovska 100/94, Praha 8 - Karlin, 186 00,
Czech Republic
운송업
7,856
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
MYANMAR CO.,LTD.
2014.01.10
Level 3, Business Suite 03-03, No.1, Kaba Aye Pagoda Road,
Yankin Township, Yangon, Myanmar
운송업
874
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
VIETNAM COMPANY LIMITED
2016.05.05
Unit 601 - Floor 6 - Bao Viet tower - 233 Dong Khoi street,
Ben Nghe ward, Ben Nghe Ward, District 1, Hochimin city, Vietnam
운송업
10,097
지배회사 보유지분
50% 초과
-

HANJIN GLOBAL LOGISTICS
(CAMBODIA) CO., LTD.
2021.06.15
Attwood Business Center, Unit 13E1, Russian Blvd,
 Sangkat Teok Thlar, Khan Sensok, Phnom Penh, Cambodia
운송업
2,272
지배회사 보유지분
50% 초과
-

2. 계열회사 현황(상세)

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 사)

상장여부
회사수
기업명
법인등록번호

상장
5

㈜한진

1101110003668

㈜한진칼

1101115197193

㈜대한항공

1101110108484

한국공항㈜

1101110003692

㈜진에어

1201110454976

비상장
28

㈜싸이버스카이

1101111993397

㈜에어코리아

1101113896325

㈜칼호텔네트워크

1101112240169

㈜한국글로발로지스틱스시스템

1101111814105

㈜한진관광

1101115059533

㈜항공종합서비스

1101112204024

부산글로벌물류센터㈜

1801110669143

아이에이티㈜

1201110553067

정석기업㈜

1101110026397

토파스여행정보㈜

1101111674864

한진평택컨테이너터미널㈜

1313110054589

포항항7부두운영㈜

1717110036797

한진정보통신㈜

1101110657259

한진부산컨테이너터미널㈜

1941110012875

한진울산신항운영㈜

2301110175389

서울복합물류자산관리㈜

1101114659970

서울복합물류프로젝트금융투자㈜

1101114660232

㈜왕산레저개발

1201110587462

㈜한국티비티

1201110505878

한진인천컨테이너터미널㈜

1201110730821

인천글로벌물류센터㈜

1201111137513

케이에비에이션㈜

1101118140173

㈜휴데이터스
1101118175815

태일통상㈜

1101110426018

태일캐터링㈜

1154110016083

청원냉장㈜

2844110051464

세계혼재항공화물㈜

1101110198013

더블유에이씨항공서비스㈜

1201110493958

※ 2022. 1. 21 ㈜휴데이터스 신규 설립

3. 타법인출자 현황(상세)

공시서류 작성 전일 (2022.05.25) 현재 당사는 투자 및 경영참가의 목적 등으로 관계회사 및 기타법인의 주식을 취득, 출자하고 있습니다. 취득한 주식 또는 지분을 매도 가능증권, 관계회사 유가증권, 종속기업 유가증권으로 분류하고 있습니다.

(기준일 :
2022년 05월 25일
)
(단위 : 백만원, 주, %)

법인명
상장
여부
최초취득일자
출자
목적
최초취득금액
기초잔액
증가(감소)
기말잔액
최근사업연도
재무현황

수량
지분율
장부
가액
취득(처분)
평가
손익
수량
지분율
장부
가액
총자산
당기
순손익

수량
금액

㈜지에스리테일
상장
2021.07.16
단순투자
1,750
969,884
0.93
29,485
-
-
-1,989
969,884
0.93
27,496
9,455,972
801,275

㈜케이엘넷
상장
1998.03.31
단순투자
233
232,800
0.96
893
-
-
-30
232,800
0.96
863
52,733
6,521

포스코홀딩스㈜
상장
2007.07.04
단순투자
3,330
20,000
0.02
5,490
-
-
370
20,000
0.02
5,860
91,471,614
7,195,889

㈜하나금융지주
상장
2007.04.10
단순투자
4,720
200,000
0.07
8,410
-
-
1,310
200,000
0.07
9,720
502
4

㈜아이에스이커머스
상장
2004.04.30
단순투자
831
460,663
1.78
1,451
-460,663
-1,451
-
-
0.00
-
84,497
28,441

한국석유공업㈜
상장
2020.12.15
단순투자
454
162,000
1.30
1,831
-
-
874
162,000
1.30
2,705
342,126
11,251

㈜엔투비
비상장
2000.08.25
단순투자
1,200
220,000
6.88
5,375
-
-
-
220,000
6.88
5,375
149,123
7,465

제이티비씨㈜
비상장
2011.04.20
단순투자
4,200
840,000
0.73
192
-
-
-
840,000
0.73
192
319,072
-19,412

인천창조경제혁신펀드
비상장
2016.05.12
단순투자
1,800
3,000
19.35
3,927
-
-
-
3,000
19.35
3,927
12,051
-1,621

공유어장 주식회사
비상장
2021.07.30
단순투자
101
10,993
2.00
101
-
-
-
10,993
2.00
101
465
376

㈜피코이노베이션
비상장
2021.09.16
단순투자
2,000
100,000
7.07
2,000
-
-
-
100,000
7.07
2,000
51,200
-720

티에이치케이컴퍼니
비상장
2022.03.15
단순투자
2,000
-
0.00
-
1,725
2,000
-
1,725
3.58
2,000
19,258
136

㈜의왕ICD
비상장
1992.01.02
경영참가
643
128,600
12.86
643
-
-
-
128,600
12.86
643
13,253
-392

㈜양산ICD
비상장
1992.01.02
경영참가
1,554
315,778
15.79
298
-
-
-
315,778
15.79
298
60,477
89

당진항만㈜
비상장
2011.06.17
경영참가
300
60,000
10.00
300
-
-
-
60,000
10.00
300
6,830
932

마산항제4부두운영㈜
비상장
1999.06.09
경영참가
14
2,775
27.75
14
-
-
-
2,775
27.75
14
444
-9

HANJIN INTERNATIONAL JAPAN CO.,LTD.
비상장
1993.05.22
경영참가
146
500
25.00
459
-
-
-
500
25.00
459
13,837
-16

포항항7부두운영㈜
비상장
1999.06.09
경영참가
19
2,800
28.00
-
-
-
-
2,800
28.00
-
1,236
-287

서울복합물류프로젝트금융투자㈜
비상장
2011.08.01
경영참가
15,775
3,755,000
37.55
20,325
-
-
-
3,755,000
37.55
20,325
496,782
7,109

서울복합물류자산관리㈜
비상장
2011.08.01
경영참가
158
37,550
37.55
160
-
-
-
37,550
37.55
160
1,217
83

주식회사 한국티비티
비상장
2013.03.29
경영참가
11,773
90,624
33.33
4,877
-
-
-
90,624
33.33
4,877
15,918
1,507

TAN CANG CAI MEP INTERNATIONAL TERMINAL CO.,LTD
비상장
2016.07.13
경영참가
23,110
22,966
21.33
23,110
-
-
-
22,966
21.33
23,110
117,099
15,024

인천내항부두운영㈜
비상장
2018.05.31
경영참가
4,136
413,600
10.97
4,136
-
-
-
413,600
10.97
4,136
64,829
8,692

인천글로벌물류센터㈜
비상장
2021.03.31
경영참가
6,174
142,471
51.00
7,624
-
-
-
142,471
51.00
7,624
33,994
-939

휴데이터스
비상장
2022.01.20
경영참가
900
-
-
-
191,300
957
-
191,300
67.69
957
-
-

부산글로벌물류센터
비상장
2009.04.05
경영참가
10,431
714,000
51.00
3,570
-
-
-
714,000
51.00
3,570
10,575
83

HANJIN INTERMODAL AMERICA, INC.
비상장
1994.03.17
경영참가
243
3,000
100.00
243
-
-
-
3,000
100.00
243
13,938
167

QINGDAO HANJIN LUHAI INTERNATIONAL LOGISTICS CO.,LTD.
비상장
2005.08.30
경영참가
1,885
-
75.00
1,885
-
-
-
-
75.00
1,885
5,498
155

한진울산신항운영㈜
비상장
2011.04.04
경영참가
6,120
1,224,000
51.00
2,247
-
-
-
1,224,000
51.00
2,247
5,700
299

한진인천컨테이너터미널㈜
비상장
2014.10.21
경영참가
78,300
28,038,117
100.00
148,743
-
-
-
28,038,117
100.00
148,743
356,379
3,842

한진평택컨테이너터미널㈜
비상장
2004.06.25
경영참가
16,322
2,720,000
68.00
16,322
-
-
-
2,720,000
68.00
16,322
39,261
2,517

한진부산컨테이너터미널㈜
비상장
2015.11.24
경영참가
135,481
3,647,141
62.87
223,730
-
-
-
3,647,141
62.87
223,730
641,632
19,479

JV LLC EURASIA LOGISTICS SERVICE
비상장
2010.01.05
경영참가
1,692
-
51.00
891
-
-
-
-
51.00
891
1,272
60

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (HONG KONG) LIMITED
비상장
2009.05.20
경영참가
3,122
-
100.00
3,122
-
-
-
-
100.00
3,122
3,747
-642

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (DALIAN) CO.,LTD.
비상장
2010.12.15
경영참가
4,294
-
100.00
1,794
-
-
-
-
100.00
1,794
2,271
-90

HANJIN GLOBAL LOGISTICS EUROPE S.R.O.
비상장
2013.07.09
경영참가
809
-
100.00
809
-
-
-
-
100.00
809
7,856
593

HANJIN GLOBAL LOGISTICS MYANMAR CO.,LTD.
비상장
2014.01.10
경영참가
324
-
100.00
491
-
-
-
-
100.00
491
874
-270

HANJIN GLOBAL LOGISTICS VIETNAM COMPANY LIMITED
비상장
2016.06.21
경영참가
322
-
90.00
322
-
3,797
-
-
99.15
4,119
10,097
674

HANJIN GLOBAL LOGISTICS (CAMBODIA) CO.,LTD.
비상장
2021.07.16
경영참가
575
-
100.00
575
-
-
-
-
100.00
575
2,272
552

합 계
44,538,262
-
525,845
-267,638
5,303
535
44,270,624
-
531,683
103,885,901
8,088,817

【 전문가의 확인 】

1. 전문가의 확인

"해당사항 없음"

2. 전문가와의 이해관계

"해당사항 없음"