한탑 — [기재정정]투자설명서 (20220329)
제출인: 한탑

투자설명서
2.0
한탑

정 정 신 고 (보고)

2022년 03월 29일

1. 정정대상 공시서류 : 투자설명서

2. 정정대상 공시서류의 최초제출일 : 2022년 03월 28일

제출일자
문서명
비고

2022년 03월 28일
투자설명서(지분증권)
최초 제출

2022년 03월 29일
[발행조건확정]투자설명서(지분증권)

1차발행가액 확정(
녹색)

3. 정정사유 : 1차 발행가액 확정

4. 정정사항

항 목
정 정 전
정 정 후

금번 [발행조건확정]투자설명서의 1차 발행가액 확정에 따른 정정사항은
녹색 굵은 글씨로 기재하였으며, 요약정보의 [핵심투자위험]은 본문의 정정사항을 반영하였으므로, 본 정정표에 별도로 기재하지 않았습니다.

요약정보
2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
모집(매출)가액 : 1,090원(예정)

모집(매출)가액 :
1,115원(예정)

모집(매출)총액 : 7,085,000,000원(예정)

모집(매출)총액 :
7,247,500,000원(예정)

운영자금 : 7,085,000,000원(예정)
발행제비용 : 148,875,300원(예정)

운영자금 :
7,247,500,000(예정)
발행제비용 :
148,904,550원(예정)

1) 상기 모집가액은 예정가액이며, 확정발행가액은 구주주 청약 초일전 제3거래일(2022년 05월 03일)에 확정되어 2022년 05월 04일에 회사 인터넷 홈페이지(http://www.hantop.com)에 공고되고 금융감독원 전자공시시스템에 공시될 예정입니다. 

2) 상기 모집금액 및 발행제비용은 예정발행가액을 기준으로 산정된 것으로 향후 변경될 수 있습니다.

1) 상기 모집가액은
1차 발행가액이며, 확정발행가액은 구주주 청약 초일전 제3거래일(2022년 05월 03일)에 확정되어 2022년 05월 04일에 회사 인터넷 홈페이지(http://www.hantop.com)에 공고되고 금융감독원 전자공시시스템에 공시될 예정입니다. 

2) 상기 모집금액 및 발행제비용은
1차 발행가액을 기준으로 산정된 것으로 향후 변경될 수 있습니다.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

I. 모집 또는 매출에 관한 사항
1. 공모개요
(주1) 정정 전
(주1) 정정 후

4. 모집 또는 매출철차 등에 관한 사항
가. 모집 또는 매출조건

항 목
내 용

주당 모집가액
예정가액
1,090

확정가액
-

모집총액
예정가액
7,085,000,000

확정가액
-

항 목
내 용

주당 모집가액
예정가액
1,115

확정가액
-

모집총액
예정가액
7,247,500,000

확정가액
-

Ⅲ. 투자위험요소
2. 회사위험
자. 유상증자 실권주 미발행에 따른 자금 사용목적 변동 위험
(주2) 정정 전
(주2) 정정 후

V. 자금의 사용목적
(주3) 정정 전
(주3) 정정 후

(주1) 정정 전

당사는 2022년 03월 04일 개최한 이사회 결의를 통해 기명식 보통주 6,500,000주를 주주배정 방식으로 발행하기로 결의하였습니다.

금번 주주배정 유상증자의 발행 개요는 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주)

증권의 종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출)방법

기명식 보통주
6,500,000
500
1,090
7,085,000,000
주주배정

주) 상기 1주의 모집가액 및 모집총액은 1차 발행가액을 기준으로 산정하였으며, 향후 변동될 수 있습니다.

공모가격의 결정방법은 본 증권신고서 '제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 공모가격 결정방법'을 참고하시기 바랍니다. 예정 발행가액은 이사회결의일(2022년 03월 04일) 직전 거래일을 기산일로 하여 산정하였으며, 최종 발행가액은 구주주 청약초일 전 3거래일에 확정되어 익영업일에 당사 홈페이지(http://www.hantop.com) 및 금융감독원 전자공시시스템에 공시될 예정입니다.

■ 모집(예정)가액

당사는 금번 유상증자의 1주당 예정발행가액을 "증권의발행및공시등에관한규정 " 제5-16조 및 제5-18조의 일반공모 방식으로 유상증자를 하는 경우의 발행가액 산정 방식을 준용하여 10%의 할인율을 적용한 가액으로 산정합니다.

'증권의발행및공시등에관한규정' 제5-16조 (적용범위 및 용어의 정의)

- 중략 -

③ 이 절에서 "일반공모증자방식"이란 법 제165조의6제1항제3호에 따른 증자방식을 말하며, "주주우선공모증자방식"이란 법 제165조의6제4항제3호에 따른 방식을 말한다.

- 후략 -

'증권의발행및공시등에관한규정' 제5-18조 (유상증자의 발행가액 결정)

① 주권상장법인이 일반공모증자방식 및 제3자배정증자방식으로 유상증자를 하는 경우 그 발행가액은 청약일전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 주권상장법인이 정하는 할인율을 적용하여 산정한다. 다만, 일반공모증자방식의 경우에는 그 할인율을 100분의 30 이내로 정하여야 하며, 제3자배정증자방식의 경우에는 그 할인율을 100분의 10 이내로 정하여야 한다.

- 후략-

모집(예정)가액은 이사회결의일(2022년 03월 04일) 직전거래일인 2022년 03월 03일을 기산일로 하여 기산일로부터 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(총 거래금액 ÷ 총 거래량)를 기준주가로 하여 할인율 10%를 적용하여 산정합니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 예정 발행가액으로 하며,호가 단위 미만은 호가 단위로 절상합니다.

▶ 예정 발행가액 산정표

[기산일: 2022년 03월 03일]
(단위: 주, 원)

구분
일 자
거 래 량
거 래 대 금
비 고

1
2022-02-25
86,668
104,063,455
할인율 10%

2
2022-02-24
181,668
221,876,655

3
2022-02-23
101,194
121,503,275

합 계
369,530
447,443,385

기준주가
1,210.84
총 거래대금 ÷ 총 거래량

예정 발행가액
1,090
기준주가 × (1 - 할인율)
(단, 호가 단위 미만은 호가 단위로 절상하며,
액면가액 이하인 경우에는 액면가액으로 함)

(주1) 정정 후 

당사는 2022년 03월 04일 개최한 이사회 결의를 통해 기명식 보통주 6,500,000주를 주주배정 방식으로 발행하기로 결의하였습니다.

금번 주주배정 유상증자의 발행 개요는 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주)

증권의 종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출)방법

기명식 보통주
6,500,000
500
1,115
7,247,,500,000
주주배정

주) 상기 1주의 모집가액 및 모집총액은
1차 발행가액을 기준으로 산정하였으며, 향후 변동될 수 있습니다.

당사는 금번 유상증자의 1주당 예정발행가액을 "증권의발행및공시등에관한규정 " 제5-16조 및 제5-18조의 일반공모 방식으로 유상증자를 하는 경우의 발행가액 산정 방식을 준용하여 10%의 할인율을 적용한 가액으로 산정합니다.

1차 발행가액은 신주배정기준일(2022년 03월 31일) 전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(총 거래금액 ÷ 총 거래량)를 기준주가로 하여 할인율 10%를 적용하여 산정합니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 예정 발행가액으로 하며, 호가 단위 미만은 호가 단위로 절상합니다.
1차 발행가액을 기준으로 권리락 조치가 이루어질 예정입니다. 이는 권리락 시 기준이 되는 예정발행가액을 최초 증권신고서 제출시점에 산출된 예정발행가액이 아닌 권리락 시점의 주가를 반영한 예정발행가액을 사용하여 적절한 권리락 조치를 취하기 위함입니다.

▶ 1차 발행가액 산정표

[기산일: 2022년 03월 31일]
(단위: 주, 원)

구분
일 자
거 래 량
거 래 대 금
비 고

1
2022-03-28
359,726
433,759,175
할인율 10%

2
2022-03-25
479,564
592,345,995

3
2022-03-24
859,883
1,073,668,080

합 계
1,699,173
2,099,773,250

기준주가
1,235.76
총 거래대금 ÷ 총 거래량

예정 발행가액
1,115
기준주가 × (1 - 할인율)
(단, 호가 단위 미만은 호가 단위로 절상하며,
액면가액 이하인 경우에는 액면가액으로 함)

(주2) 정정 전

자. 유상증자 실권주 미발행에 따른 자금 사용목적 변동 위험

당사는 제품생산에 필요한 원재료의 80% 이상을 미국, 호주 등에서 수입하고 있으며, 최근 코로나19 발생 및 우크라이나 사태 등으로 인하여 수입원재료 가격은 급등하고 있습니다. 당사는 금번 유상증자로 조달 예정인 7,085백만원은 금년 6월 ~ 7월에 수입되는 원재료 결제자금에 사용할 예정입니다. 당사는 금번 유상증자를 통하여 최대주주 등의 지분율(32.68%)에 해당하는 유상증자대금 2,315백만원은 조달될 것으로 계획하고 있으며, 추가적으로 청약이 이루어지는 부분은 예측하기 어렵습니다. 당사가 진행하는 주주배정 유상증자의 특성상, 청약률이 저조할 경우 미청약된 수량은 미발행되기 때문에 당사가 당초 목표한 자금을 조달하는데 실패할 가능성이 있습니다. 최종 조달금액이 모집 예정금액에 미달할 경우 당사는 자금의 사용 목적에 맞게 집행하지 못할 가능성이 있으며, 회사의 재무건전성을 개선하는데 어려움을 겪을 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 제품생산에 필요한 원재료의 80% 이상을 미국, 호주 등에서 수입하고 있으며, 최근 코로나19 발생 및 우크라이나 사태 등으로 인하여 수입원재료 가격은 급등하고 있습니다. 당사는 금번 유상증자로 조달 예정인 7,085백만원은 아래와 같이 금년 6월 ~ 7월에 수입되는 원재료 결제자금에 사용할 예정입니다.

[금번 유상증자자금 사용내역 우선순위]

(단위 : 백만원)

구분

상세현황

사용예정시기

금액

우선순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(CBH)

2022년 6월

1,130

1순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

( UGC)

2022년 6월

930

2순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

( UGC)

2022년 6월

593

3순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

(ADM)

2022년 6월

406

4순위

운영자금

옥수수수입 결제자금

(COFCO)

2022년 6월

574

5순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(VITERRA)

2022년 6월

1,784

6순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(VITERRA)

2022년 6월

1,504

7순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(CBH)

2022년 7월

164

8순위

합 계

7,085

당사는 금번 유상증자를 통하여 최대주주 등의 지분율(32.68%)에 해당하는 유상증자대금 2,315백만원은 조달될 것으로 계획하고 있으며, 추가적으로 청약이 이루어지는 부분은 예측하기 어렵습니다. 당사에서 금번 진행하는 주주배정 유상증자는 구주주의 청약 후 발생하는 실권주는 미발행 처리됩니다. 이에 따라 공모기간 중 당사의 경영실적의 저하 또는 주식시장의 급격한 변동 등에 따라 모집 예정금액의 일부만 청약이 이루어질 가능성이 있으며, 최초 모집 예정금액 대비하여 청약율이 저조할 경우 당사가 계획한 자금 사용 목적이 당사의 계획대로 진행되지 않을 수 있습니다. 

[주주배정 후 실권주 미발행시 주주 참여율별 예상 부족자금]

(단위: 백만원)

최대주주 등 참여 (A)

일반주주참여 (B)

합계

(C = A +B)

예정금액대비

부족금액

지분율
예상
참여금액
청약율
조달금액
청약율
조달금액

32.68%
2,315

20%시

1,417

52.68%

3,732

3,353

30%시

2,126

62.68%

4,441

2,645

40%시

2,834

72.68%

5,149

1,936

50%시

3,543

82.68%

5,858

1,228

주) 최대주주 등은 배정받은 주식에 대하여 모두 참여할 예정임

당사는 실제 모집된 자금이 모집 예정금액인 7,085백만원 보다 부족할 경우에는 당사가 보유하고 있는 비업무용자산(투자부동산 등)의 매각을 통해 운영자금을 마련할 계획이며, 매각 대금은 금번 유상증자의 자금 사용목적과 같이 집행할 계획입니다. 

[매각 검토대상 비업무용 부동산 현황]

(단위: ㎡, 천원)

구분
소재지
면적
장부가액
비고

토지
경북 칠곡군
4,152
1,239,126
2020년 6월 자산재평가 및 재평가 후 취득가액 기준 금액임

토지
경남 양산시
39,152
800,000

토지
경북 경주시
5,272
675,119

토지
기타
119,816
833,548

합 계
168,392
3,547,793
-

그러나 당사가 진행하는 주주배정 유상증자의 특성상, 청약률이 저조할 경우 당초 목표한 자금을 조달하는데 실패할 수 있으며, 최종 조달금액이 모집 예정금액에 미달할 경우 자금의 사용 목적에 맞게 집행하지 못할 가능성이 있으며, 회사의 재무건전성을 개선하는데 어려움을 겪을 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(주2) 정정 후

자. 유상증자 실권주 미발행에 따른 자금 사용목적 변동 위험

당사는 제품생산에 필요한 원재료의 80% 이상을 미국, 호주 등에서 수입하고 있으며, 최근 코로나19 발생 및 우크라이나 사태 등으로 인하여 수입원재료 가격은 급등하고 있습니다. 당사는 금번 유상증자로 조달 예정인
7,248백만원
은 금년 6월 ~ 7월에 수입되는 원재료 결제자금에 사용할 예정입니다. 당사는 금번 유상증자를 통하여 최대주주 등의 지분율(32.68%)에 해당하는 유상증자대금
2,368백만원
은 조달될 것으로 계획하고 있으며, 추가적으로 청약이 이루어지는 부분은 예측하기 어렵습니다.
당사가 진행하는 주주배정 유상증자의 특성상, 청약률이 저조할 경우 미청약된 수량은 미발행되기 때문에 당사가 당초 목표한 자금을 조달하는데 실패할 가능성이 있습니다. 최종 조달금액이 모집 예정금액에 미달할 경우 당사는 자금의 사용 목적에 맞게 집행하지 못할 가능성이 있으며, 회사의 재무건전성을 개선하는데 어려움을 겪을 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 제품생산에 필요한 원재료의 80% 이상을 미국, 호주 등에서 수입하고 있으며, 최근 코로나19 발생 및 우크라이나 사태 등으로 인하여 수입원재료 가격은 급등하고 있습니다. 당사는 금번 유상증자로 조달 예정인
7,248백만원은 아래와 같이 금년 6월 ~ 7월에 수입되는 원재료 결제자금에 사용할 예정입니다.

[금번 유상증자자금 사용내역 우선순위]

(단위 : 백만원)

구분

상세현황

사용예정시기

금액

우선순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(CBH)

2022년 6월

1,130

1순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

( UGC)

2022년 6월

930

2순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

( UGC)

2022년 6월

593

3순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

(ADM)

2022년 6월

406

4순위

운영자금

옥수수수입 결제자금

(COFCO)

2022년 6월

574

5순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(VITERRA)

2022년 6월

1,784

6순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(VITERRA)

2022년 6월

1,504

7순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(CBH)

2022년 7월

327

8순위

합 계

7,248

당사는 금번 유상증자를 통하여 최대주주 등의 지분율(32.68%)에 해당하는 유상증자대금
2,368백만원
은 조달될 것으로 계획하고 있으며, 추가적으로 청약이 이루어지는 부분은 예측하기 어렵습니다. 당사에서 금번 진행하는 주주배정 유상증자는 구주주의 청약 후 발생하는 실권주는 미발행 처리됩니다. 이에 따라 공모기간 중 당사의 경영실적의 저하 또는 주식시장의 급격한 변동 등에 따라 모집 예정금액의 일부만 청약이 이루어질 가능성이 있으며, 최초 모집 예정금액 대비하여 청약율이 저조할 경우 당사가 계획한 자금 사용 목적이 당사의 계획대로 진행되지 않을 수 있습니다. 

[주주배정 후 실권주 미발행시 주주 참여율별 예상 부족자금]

(단위: 백만원)

최대주주 등 참여 (A)

일반주주참여 (B)

합계

(C = A +B)

예정금액대비

부족금액

지분율
예상
참여금액
청약율
조달금액
청약율
조달금액

32.68%
2,368

20%시

1,450

52.68%

3,818
3,430

30%시

2,174

62.68%

4,543
2,705

40%시

2,899

72.68%

5,267
1,980

50%시

3,624

82.68%

5,992
1,255

주) 최대주주 등은 배정받은 주식에 대하여 모두 참여할 예정임

당사는 실제 모집된 자금이 모집 예정금액인
7,248백만원
보다 부족할 경우에는 당사가 보유하고 있는 비업무용자산(투자부동산 등)의 매각을 통해 운영자금을 마련할 계획이며, 매각 대금은 금번 유상증자의 자금 사용목적과 같이 집행할 계획입니다. 

[매각 검토대상 비업무용 부동산 현황]

(단위: ㎡, 천원)

구분
소재지
면적
장부가액
비고

토지
경북 칠곡군
4,152
1,239,126
2020년 6월 자산재평가 및 재평가 후 취득가액 기준 금액임

토지
경남 양산시
39,152
800,000

토지
경북 경주시
5,272
675,119

토지
기타
119,816
833,548

합 계
168,392
3,547,793
-

그러나 당사가 진행하는 주주배정 유상증자의 특성상, 청약률이 저조할 경우 당초 목표한 자금을 조달하는데 실패할 수 있으며, 최종 조달금액이 모집 예정금액에 미달할 경우 자금의 사용 목적에 맞게 집행하지 못할 가능성이 있으며, 회사의 재무건전성을 개선하는데 어려움을 겪을 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(주3) 정정 전

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

(단위: 원)

구 분

금 액

모집 또는 매출총액 (1)

7,085,000,000

발행제비용 (2)

148,875,300

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]

6,936,124,700

주1)

상기 금액은 예정발행가액을 기준으로 산정한 금액으로, 모집가액 확정 시, 변경될 수 있습니다.

주2)
상기 모집총액은 우선적으로 하단에 기재된 자금의 사용 목적에 따라 사용할 예정입니다.

주3)
상기 기재 금액은 구주주 및 일반공모 합산 청약률이 100%를 상회하여, 모집주식수를 전량 발행하는 것을 가정하여 산정하였습니다.

나. 발행제비용의 내역

(단위 : 원)

구 분
금 액
계산 근거

발행분담금
1,275,300
모집총액의 0.018% (10원 미만 절사)

모집주선수수료
100,000,000
정액

상장수수료
2,000,000

10억원당 25만원

등록면허세
13,000,000
증자 자본금의 0.40% (지방세법 제28조, 10원 미만 절사)

지방교육세
2,600,000
등록세의 20% (지방세법 제151조, 10원 미만 절사)

기타비용
30,000,000
투자설명서, 통지서 인쇄비 및 발송비 등

합 계
148,875,300
-

주1)
상기 금액은 예정 모집가액을 기준으로 산정한 금액입니다.

주2)
모집주선수수료 및 추가상장수수료는 발행주식수에 따라 변동될 수 있습니다.

주3)
발행제비용은 공모금액 및 상장신청일 직전일 한국거래소에서 거래되는 당사의 보통주식 종가, 유관기관 정책 등에 따라 변동될 수 있습니다.

주4)
기타비용은 예상금액으로 변동될 수 있습니다.

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용목적

당사는 금번 주주배정 유상증자를 통해 조달한 자금을 운영자금에 사용할 예정이며, 그 내역은 하기와 같습니다.

자금의 사용목적

(기준일 :
2022년 03월 04일
)
(단위 : 천원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

-
-
7,085,000
-
-
-
7,085,000

주1)
상기 금액은 예정 모집가액을 기준으로 산정한 금액으로, 모집가액 확정 시 변경될 수 있습니다.

주2)
상기 모집 또는 매출총액은 우선적으로 아래 자금의 사용 목적에 따라 사용하며, 발행제비용은 당사의 자체자금으로 사용할 예정입니다.

나. 공모자금 세부 사용목적

금번 유상증자로 조달된 자금은 운영자금에 총 7,085백만원을 사용할 예정입니다.

[금번 유상증자자금 사용내역 우선순위]

(단위 : 백만원)

구분

상세현황

사용예정시기

금액

우선순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(CBH)

2022년 6월

1,130

1순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

( UGC)

2022년 6월

930

2순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

( UGC)

2022년 6월

593

3순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

(ADM)

2022년 6월

406

4순위

운영자금

옥수수수입 결제자금

(COFCO)

2022년 6월

574

5순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(VITERRA)

2022년 6월

1,784

6순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(VITERRA)

2022년 6월

1,504

7순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(CBH)

2022년 7월

164

8순위

합 계

7,085

이와 관련하여 상기 기재된 자금사용 목적 외에 운영자금 사용 및 타용도로 사용시 매 분기별 정기보고서에 공모자금 실제 사용내역에 관하여 성실하게 공시할 예정입니다.

(1) 운영자금 - 수입원재료 결제자금

당사는 제품생산에 필요한 원재료의 80% 이상을 미국, 호주 등에서 수입하고 있으며, 최근 코로나19 발생 및 우크라이나 사태 등으로 인하여 수입원재료 가격은 급등하고 있습니다. 당사는 위와 같이 금년 6월 ~ 7월에 수입되는 원재료 결제자금에 유상증자로 조달된 자금을 사용할 예정입니다.

다. 자금 집행의 부족한 자금의 재원마련

당사는 금번 유상증자를 통하여 최대주주 등의 지분율(32.68%)에 해당하는 유상증자대금 2,315백만원은 조달될 것으로 계획하고 있으며, 추가적으로 청약이 이루어지는 부분은 예측하기 어렵습니다.

공모기간 중 당사의 경영실적의 저하 또는 주식시장의 급격한 변동 등에 따라 모집 예정금액의 일부만 청약이 이루어질 경우 청약에 미달한 부분은 미발행 처리할 예정입니다. 만일, 금번 유상증자 기간 중 당사의 경영 실적의 저하 또는 주식시장의 급격한 변동 등에 따라 최초 모집 예정금액 대비하여 낮은 규모가 조달될 경우 당사가 계획한 자금 사용 목적이 당사의 계획대로 진행되지 않을 수 있으며, 이러한 경우 당사가 계획한 자금운용이 불가능할 수 있습니다.

[매각 검토대상 비업무용 부동산 현황]

(단위: ㎡, 천원)

구분
소재지
면적
장부가액
비고

토지
경북 칠곡군
4,152
1,239,126
2020년 6월 자산재평가 및 재평가 후 취득가액 기준 금액임

토지
경남 양산시
39,152
800,000

토지
경북 경주시
5,272
675,119

토지
기타
119,816
833,548

합 계
168,392
3,547,793
-

당사는 실제 모집된 자금이 모집예정금액인 7,085백만원 보다 부족할 경우에는 당사가 보유하고 있는 비업무용자산(투자부동산 등)의 매각을 통해 운영자금을 마련할 계획이며, 금번 유상증자로 조달된 자금은 상기와 같이 집행할 계획입니다.

(주3) 정정 후

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

(단위: 원)

구 분

금 액

모집 또는 매출총액 (1)

7,247,500,000

발행제비용 (2)

148,904,550

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]

7,098,595,450

주1)

상기 금액은
1차 발행가액을 기준으로 산정한 금액으로, 모집가액 확정 시 변경될 수 있습니다.

주2)
상기 모집총액은 우선적으로 하단에 기재된 자금의 사용 목적에 따라 사용할 예정입니다.

주3)
상기 기재 금액은 모집주식수를 전량 발행하는 것을 가정하여 산정하였습니다.

나. 발행제비용의 내역

(단위 : 원)

구 분
금 액
계산 근거

발행분담금
1,304,550
모집총액의 0.018% (10원 미만 절사)

모집주선수수료
100,000,000
정액

상장수수료
2,00,000

10억원당 25만원

등록면허세
13,000,000
증자 자본금의 0.40% (지방세법 제28조, 10원 미만 절사)

지방교육세
2,600,000
등록세의 20% (지방세법 제151조, 10원 미만 절사)

기타비용
30,000,000
투자설명서, 통지서 인쇄비 및 발송비 등

합 계
148,904,550
-

주1)

상기 금액은
1차 발행가액을 기준으로 산정한 금액입니다.

주2)
모집주선수수료 및 추가상장수수료는 발행주식수에 따라 변동될 수 있습니다.

주3)
발행제비용은 공모금액 및 상장신청일 직전일 한국거래소에서 거래되는 당사의 보통주식 종가, 유관기관 정책 등에 따라 변동될 수 있습니다.

주4)
기타비용은 예상금액으로 변동될 수 있습니다.

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용목적

당사는 금번 주주배정 유상증자를 통해 조달한 자금을 운영자금에 사용할 예정이며, 그 내역은 하기와 같습니다.

자금의 사용목적

(기준일 :
2022년 03월 29일
)
(단위 : 천원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

-
-
7,247,500
-
-
-
7,247,500

주1)

상기 금액은
1차 발행가액을 기준으로 산정한 금액으로, 모집가액 확정 시 변경될 수 있습니다.

주2)
상기 모집 또는 매출총액은 우선적으로 아래 자금의 사용 목적에 따라 사용하며, 발행제비용은 당사의 자체자금으로 사용할 예정입니다.

나. 공모자금 세부 사용목적

금번 유상증자로 조달된 자금은 운영자금에
총 7,248백만원을 사용할 예정입니다.

[금번 유상증자자금 사용내역 우선순위]

(단위 : 백만원)

구분

상세현황

사용예정시기

금액

우선순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(CBH)

2022년 6월

1,130

1순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

( UGC)

2022년 6월

930

2순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

( UGC)

2022년 6월

593

3순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

(ADM)

2022년 6월

406

4순위

운영자금

옥수수수입 결제자금

(COFCO)

2022년 6월

574

5순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(VITERRA)

2022년 6월

1,784

6순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(VITERRA)

2022년 6월

1,504

7순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(CBH)

2022년 7월

327

8순위

합 계

7,248

이와 관련하여 상기 기재된 자금사용 목적 외에 운영자금 사용 및 타용도로 사용시 매 분기별 정기보고서에 공모자금 실제 사용내역에 관하여 성실하게 공시할 예정입니다.

(1) 운영자금 - 수입원재료 결제자금

당사는 제품생산에 필요한 원재료의 80% 이상을 미국, 호주 등에서 수입하고 있으며, 최근 코로나19 발생 및 우크라이나 사태 등으로 인하여 수입원재료 가격은 급등하고 있습니다. 당사는 위와 같이 금년 6월 ~ 7월에 수입되는 원재료 결제자금에 유상증자로 조달된 자금을 사용할 예정입니다.

다. 자금 집행의 부족한 자금의 재원마련

당사는 금번 유상증자를 통하여 최대주주 등의 지분율(32.68%)에 해당하는 유상증자대금
2,368백만원
은 조달될 것으로 계획하고 있으며, 추가적으로 청약이 이루어지는 부분은 예측하기 어렵습니다.

공모기간 중 당사의 경영실적의 저하 또는 주식시장의 급격한 변동 등에 따라 모집 예정금액의 일부만 청약이 이루어질 경우 청약에 미달한 부분은 미발행 처리할 예정입니다. 만일, 금번 유상증자 기간 중 당사의 경영 실적의 저하 또는 주식시장의 급격한 변동 등에 따라 최초 모집 예정금액 대비하여 낮은 규모가 조달될 경우 당사가 계획한 자금 사용 목적이 당사의 계획대로 진행되지 않을 수 있으며, 이러한 경우 당사가 계획한 자금운용이 불가능할 수 있습니다.

[매각 검토대상 비업무용 부동산 현황]

(단위: ㎡, 천원)

구분
소재지
면적
장부가액
비고

토지
경북 칠곡군
4,152
1,239,126
2020년 6월 자산재평가 및 재평가 후 취득가액 기준 금액임

토지
경남 양산시
39,152
800,000

토지
경북 경주시
5,272
675,119

토지
기타
119,816
833,548

합 계
168,392
3,547,793
-

당사는 실제 모집된 자금이 모집예정금액인
7,248백만원
보다 부족할 경우에는 당사가 보유하고 있는 비업무용자산(투자부동산 등)의 매각을 통해 운영자금을 마련할 계획이며, 금번 유상증자로 조달된 자금은 상기와 같이 집행할 계획입니다. 

투 자 설 명 서

2022년 03월 29일

( 발 행 회 사 명 )
주식회사 한탑

( 증권의 종목과 발행증권수 )
기명식 보통주 6,500,000주

( 모 집 또는 매 출 총 액 )

7,247,500,000원

1. 증권신고의 효력발생일 :

2022년 03월 26일

2. 모집가액 :

1,115원

3. 청약기간 :

2022년 05월 09일 ~ 2022년 05월 10일

4. 납입기일 :

2022년 05월 12일

5. 증권신고서 및 투자설명서의 열람장소

가. 증권신고서 :

금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

나. 일괄신고 추가서류 :

해당사항 없음

다. 투자설명서 :
전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr
서면문서 : (주)한탑 - 부산광역시 남구 용소로 101
 하이투자증권(주) - 서울특별시 영등포구 여의대로 66

6. 안정조작 또는 시장조성에 관한 사항

해당사항 없음

이 투자설명서에 대한 증권신고의 효력발생은 정부가 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니며, 이 투자설명서의 기재사항은 청약일 전에 정정될 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

【 대표이사 등의 확인 】

20220329_대표이사확인서

【 본 문 】

요약정보

1. 핵심투자위험

하단의 핵심투자위험은 증권신고서 본문에 기재된 투자위험요소 중 중요한 항목만을 투자자의 이해도 제고를 위하여 간단ㆍ명료하게 요약한 것입니다. 자세한 투자위험요소는 "본문-제1부 모집 또는 매출에 관한 사항-Ⅲ. 투자위험요소"에 기재되어 있으니 참고하시기 바랍니다.

구 분
내 용

사업위험

가. 제분산업의 성장성 정체 위험 

당사가 영위하는 제분산업은 주요 원재료인 원맥을 수입, 가공하여 밀가루를 생산 및 판매하는 산업입니다. 제분산업은 제빵, 제과, 제면 등 다양한 식품산업의 기초 소재인 밀가루를 생산하여 국민식생활을 책임져 왔으며 연간 2백만톤 전후의 생산시장규모를 형성하고 있는 성숙단계의 산업입니다. 제분 산업은 기초 생활필수품이라는 특성으로 인해 수요가 안정적으로 지속되고 있으며 수요탄력성이 낮아 가격의 변동에도 수요량의 변화가 적은 편이며, 다른 산업 대비 경기불황에 대한 영향력이 적어 안정성이 높은 편입니다. 다만, 장기적으로 고령화 및 출산율 저하로 인한 국내 소비 인구 감소, 식생활의 웰빙화와 같은 생활양식의 변화와 COVID-19의 장기화로 인한 대내외 경기 침체 및 이에 따른 소비 심리 둔화 등 여러 가지 대내외 요소로 인해 향후 산업의 성장 정체가 지속될 수 있는 점 투자자 여러분께서는 유의하시기 바랍니다.

나. 전방산업(축산업) 관련 위험 및 사료산업 경쟁 심화 관련 위험

당사가 영위하는 사료산업은 양계, 양돈, 낙농업 등 축산업의 기초산업으로 과학적인 설계기술을 바탕으로 각종원료를 저장, 분쇄, 혼합, 계량, 가공하는 공정을 거쳐 위생적이고 안전한 제품을 생산함으로써 가축의 성장에 필요한 영양소를 고르게 공급하는 산업입니다. 사료산업의 수요는 전방산업인 축산업과 밀접한 상관관계에 있으며, 국내에서 생산된 사료의 경우 대부분 국내에서 소비되고 있습니다. 사료산업은 국내GDP 증대에 따라 국민 식습관의 변화로 육류 소비량이 증가하면서 지속적으로 성장하여 왔습니다. 다만, 사료산업은 진입장벽이 상대적으로 낮아 시장내 경쟁 심화로 인한 당사 수익성이 악화될 위험이 존재합니다. 

다. 전염병 발생에 따른 위험

당사가 영위하는 사료산업의 전방산업은 축산업으로 양계, 양돈, 낙농업 등의 가축 사육규모에 따라 당사 제품 생산량에 직접적인 영향을 받고 있습니다. 축산업의 경우 조류인플루엔자(AI), 구제역 과 같은 바이러스나 세균 등에 의한 질병 발생으로 폐사 혹은 살처분 되는 상황이 발생할 수 있으며, 동물성 전염병의 피해 규모 또한 증대되고 있습니다. 해당 질병은 전염성으로 인하여 해당지역 및 인근 지역 가축 농가의 사육두수 감소에 직접적인 영향을 미치며, 이는 당사의 주요 제품인 사료 수요 감소에 직접적인 영향을 끼쳐 당사의 수익성에 부정적 영향을 미칠 수 있는 점 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

라.
원재료가격 변동으로 인한 원가율 상승 및 수익성 악화 위험

당사가 영위하는 제분 및 사료산업은 주요 원재료인 밀, 옥수수 및 대두박 등을 해외에서 수입하여 가공하는 산업으로 원재료 국제시세의 변동이 당사의 수익성에 영향을 미칩니다. 당사는 주요 원재료인 곡물을 호주, 미국 지역을 중심으로 수입하고 있으며 국제 곡물가격은 글로벌 수급 및 해외 생산량에 의해 결정되고 있는바 이상기후, 미ㆍ중 무역분쟁, 코로나19 사태, 러시아ㆍ우크라이나 분쟁사태와 같은 외부환경적 요인들에 의해 국제 곡물가격폭이 확대될 가능성이 있습니다. 따라서 국제 곡물가격 변동으로 인하여 원재료 가격이 상승할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠수 있는 점 투자자 여러분께서는 유의하시기 바랍니다.

마.
국제 운임가격 변동으로 인한 원가율 상승 및 환율변동 관련 위험

당사가 영위하는 제분 및 사료산업은 주요 원재료인 밀, 옥수수 및 대두박 등을 해외에서 수입하고 있으며, 수입량의 대부분을 해상운송을 통하여 조달하고 있습니다. 따라서 원재료 매입액에서 운임가격이 차지하는 비중이 유의미하며, 국제 운임가격이 당사의 수익성에 영향을 미칩니다. 당사는 주요 원재료인 곡물을 호주, 미국 지역을 중심으로 수입하고 있으며, 운송기간은 적게는 20일, 길게는 30일 이상 소요됩니다. 국제 운임가격은 원유가격 및 글로벌 해상 운송 수요 등 외부적 환경에 노출되어 있으며, 최근 코로나19사태장기화 및 러시아,우크라이나 사태 등으로 인하여 운임가격 변동성이 확대되고 있는 추세입니다. 향후 국제정세 영향으로 국제 운임가격이 상승할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠수 있는 점 투자자 여러분께서는 유의하시기 바랍니다.

바.
국제 환율 변동으로 인한 원가율 상승 및 이익률 감소와 관련된 위험

당사의 주요 매출은 내수에서 발생하는 반면, 원재료 매입의 경우 해외 수입의존도가 높아 환율변동에 따른 위험분산이 이루어지지 않는 관계로 당사 손익은 환율 변동 위험에 노출되어 있습니다. 제분 및 사료 산업의 주요 원재료의 대부분을 해외에서 수입하고 있으며 해외수입시 환율에 따라 원재료 매입 가격 및 운임비용의 변동이 발생하여 원가율에 큰 영향을 끼칩니다. 최근 미 연준의 통화정책, 코로나19사태 등 국제정세 변동으로 인하여 환율의 변동성 확대로 인한 원재료 수입가격 상승할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠수 있는 점 투자자 여러분께서는 유의하시기 바랍니다.

회사위험

가. 영업환경 침체에 따른 수익성 악화 위험

당사의 사업부문은 제분사업부문과 사료사업부문으로 구성되어 있습니다. 제분사업부문은 한국제분협회 소속업체 기준으로 7개사가 경쟁하는 완전경쟁시장으로, 대규모의 생산설비가 필요한 장치산업이며, 성숙기 산업으로 성장성이 높지 않으며 상대적으로 낮은 영업이익률로 평균적인 수익성이 높지 않습니다. 당사는 영위하는 사업 내 경쟁 심화로 경영 환경이 악화됨에 따라 매출액을 추가 창출하는데 어려움을 겪고 있으며, 매출액은 지속적으로 감소하며 영업손실이 발생하고 있습니다. 2020년에는 일시적인 대손충당금의 설정으로 약 100억원 이상의 대규모 영업손실이 발생하면서, 기업의 수익성을 평가하는 지표들이 최근 3년간 악화된 것으로 파악됩니다. 따라서 투자자께서는 당사의 손익계산서와 재무상태표, 현금흐름표 등 경영 실적을 파악할 수 있는 정보를 다각적으로 검토하셔야 합니다. 특히, 당사는 2022년 영업손실이 발생할 경우 4개년 연속 영업손실이 발생하여 관리종목으로 지정될 가능성이 있습니다. 이처럼 당사의 수익성 지표는 향후 영업 실적과 대외적 변수로 인해 현재보다 더욱 악화될 수도 있으며, 경영에 중대한 부정적인 사건이 발생할 경우 주식을 거래하는데 많은 제약이 발생 가능성도 있는 점을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

나. 재무안정성 관련 위험

당사의 2021년 연결기준 자산총계는 약 1,365억원, 부채총계는 약 841억원, 자본총계는 약 524억원을 나타내고 있으며, 부채비율은 160.40%, 차입금의존도는 53.41%를 기록하였습니다. 당사의 부채비율 및 차입금 의존도는 2020년 각각 137.09%, 49.19%를 나타내고 있으며, 2019년은 각각 259.74%, 66.88%, 2018년은 각각 221.50%, 59.57%로 , 2020년 업종평균인 부채비율 110.19%, 차입금의존도 36.35%보다 열위한 수준입니다.
당사는 금번 유상증자를 통해 조달된 자금은 고객사의 안정적인 납품을 위해 소맥 등의 원재료 구입 및 운영자금으로 사용할 예정입니다. 또한 보유한 투자부동산 등 비영업자산을 매각하여 재무구조를 개선할 예정입니다. 다만, 일반적으로 부동산은 거래가 많지 않고 매매에 소요되는 기간이 길어 단기적으로 회수되지 않을 수 있으며, 시장 악화, 시장점유율 하락, 부실채권 증가 등의 경영상의 악재가 발생할 경우 당사에 차입금 상환 부담이 일시적으로 가중될 수 있습니다. 이러한 점은 투자자께서 유의하시어 투자에 임하시기를 바랍니다.

다. 유동성 관련 위험

당사의 연결기준 영업활동현금흐름은 2018년, 2019년, 2020년은 각각 약 -52억원, 약 -5억원, 약 -28억원으로 음(-)의 값을 나타내고 있습니다. 당사가 주요사업으로 영위하는 제분사업은 국민 식생활과 직접적으로 연관되는 품목으로, 2020년부터 국제곡물가격이 급격하게 상승하였으나 상승분을 판매가격에 적절하게 반영하지 못해 영업손실 발생하고 있습니다. 그러나 당사는 2022년부터 국제곡물가격의 상승분을 판매단가를 반영하였고 수익성을 높여 유동성을 확보할 예정입니다. 당사는 유동성 위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 유동성 개선방안을 단계별로 진행하여 유동성 확보 및 재무구조를 개선 중에 있습니다. 유동부채 상환을 위해 2021년 당사가 보유한 대전 중구 대흥동 일대의 토지 55억원을 매각 하였으며, 지속적으로 투자부동산 등의 비영업자산 매각을 진행 중입니다. 또한, 자산매각으로 부채를 상환하고, 리스방식으로 임대 사용을 통해 부채비율을 개선하는 방안도 검토 중입니다.
이러한 당사의 노력에도 불구하고, 2021년 연결기준 영업활동현금흐름은 -56억원의 음(-)의 값을 나타냈으며, 대내외적 환경이 급격하게 침체되거나 영업 성과의 지속적인 부진으로 음(-)의 영업활동현금흐름이 지속될 경우 경우 장기적으로 회사의 현금흐름에 문제가 발생할 소지가 있습니다. 투자자들께서는 회사의 현금흐름 및 유동성 관련 위험요인을 면밀히 검토하시고 투자에 임해주시기 바랍니다.

라. 매출채권 관련 위험

당사의 주요 거래처는 대기업 위주의 식품가공업체 및 당사와 장기간 지속적인 거래가 이루어지는 업체로 구성되어 있습니다. 이들은 양호한 재무구조를 보유하고 있어 매출채권의 대손 가능성은 크지 않다고 판단하고 있습니다. 당사는 비교적 지속적이고 안정적인 매출처를 확보하여 매출채권 미회수에 대한 유동성 위험은 낮은 수준으로 판단하고 있으며, 현재 회사의 채권회수에 있어 당사의 재무구조에 유의적인 부정적 영향을 미칠 가능성은 낮은 것으로 판단되고 있습니다. 다만, 매출채권 부실 방지에 대한 적극적인 노력이 미진할 경우 당사의 자금수지 및 재무상태에 악영향을 줄 수 있으며, 충당금 설정율이 높아질 경우 손익에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

마. 재고자산 관련 위험

당사의 재고자산은 주요 원재료인 소맥 등을 해외에서 공급받기 때문에 미착원재료가 재고의 가장 많은 부분을 차지하고 있으며, 제품의 리드타임이 길어 안정적인 재고 확보가 중요합니다.

당사의 재고자산은 2018년 약 103억원, 2019년 약 113억원, 2020년 약 123억원, 2021년 약 150억원을 나타냈습니다. 당사는 환율 및 원재료가격의 지속적인 상승과 코로나19 발생에 따른 수급 확보 차원에 원재료 매입 증가로 재고자산이 지속 증가하고 있습니다.
당사는 수급불균형을 대비해 일정수준의 안전재고를 확보하고 있으나 대부분 재고자산의 연령이 꾸준히 6개월 이하로 유지되고 있어 재고자산 진부화에 따른 영업 위험은 높지 않은 것으로 판단됩니다. 하지만 생산량 예측이 잘못되어 과도한 원재료를 구입하거나, 갑작스러운 영업환경 악화 등의 사유가 발생할 경우 재고자산이 증가하고 보유기간이 장기화 될 경우 당사의 재무안정성 및 수익성에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다.

바. 종속회사 관련 위험

당사는 연결재무제표 작성 대상 회사로서 신고서 제출일 현재 연결대상 종속회사는 ㈜케이아이웍스, (주)CHOICE PRO-TECH, (주)에쓰비, (주)에쓰비인베스트먼트, (주)큐하스, 영농조합법인 청림농장 총 6개 회사이며, 종속기업들에 대해서 당사는 (주)케이아이웍스 61.45%와 영농조합법인 청림농장 92.86% 외에는 모두 100%를 보유하고 있습니다. 현재 이들의 경영실적은 당사의 연결재무제표에 반영하고 있습니다.
당사의 종속회사는 전문가 영입 및 외부전문기관과의 협업 등을 통해 전문성을 확보할 예정이지만, 당사가 예상치 못한 어려움을 겪을 가능성을 배제할 수 없습니다. 또한, 영업실적 악화 뿐만 아니라 수익이 실현되기까지의 장기화가 진행될 경우 추가적인 자금소요가 발생될 수 있습니다. 또한 특수관계사(종속회사, 관계회사 등)에 대한 대규모의 추가 투자가 발생할 경우, 영업환경이 급격히 악화되어 경영상의 어려움 등으로 채권 회수가 불가능할 경우 등 종속회사의 경영환경에 따라 당사에 재무적 부담이 발생할 수 있으며, 연결기준 영업실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있음을 투자자께서는 투자 시 참고하시기 바랍니다.

사. 외부감사 및 지정감사에 관한 위험

당사는 2019년 11월 3개 사업연도 이자보상배율이 1미만인 주권상장법인에 해당되어
「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」제11조 제1항 및 제2항, 동법 시행령 제17조 및 「외부감사 및 회계 등에 관한 규정」 제10조 및 제15조 제1항에 따라 2020년부터 3년 동안 증권선물위원회로부터 외부 감사인을 신우회계법인으로 지정받았고 2020년 회계감사를 신우회계법인으로부터 수감하였습니다. 지정감사로 인해 추후 당사에 대한 감사 강도가 강화될 수 있으며, 이 경우 당사의 감사의견에 영향을 끼칠 수 있습니다. 또한, 당사는 2021년 03월 23일 2020년 회계년도 감사보고서 상 내부회계관리제도에 대하여 비적정 의견을 받은 바 있습니다. 당사는 아래와 같이 향후 내부통제절차의 전반적인 재검토 및 감사인과의 지속적인 협의를 통해 상기한 취약점을 해소할 예정입니다. 당사의 개선 노력에도 불구하고 향후 재발 가능성을 완전히 배제할 수 없음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 

아. 회계처리기준 위반 위험

당사는 2021년 12월 당사의 2017년부터 2019년까지의 연결재무제표 등에 대하여 '외부감사 및 회계 등에 관한 규정' 제23조제1항부터 제3항까지의 규정에 의한 심사를 받았으며, 심사결과 지급수수료 과소계상과 전환권대가 과소계상 위반사항이 발견되어 '주식회사 등의 외부감사에 관한 법률' 제29조, '외부감사 및 회계등에 관한 규정' 제27조제3항 등에 따라 '주의' 조치를 받았습니다. 당사는 이와 같은 문제가 재발하지 않도록 회계처리와 관련된 인력, 업무절차 및 시스템을 정비하였습니
다.
또한, 2021년 재무제표에 대한 감사와 내부회계관리제도 검토에서'적정' 의견을 받았습니다.
그러나 향후 당사가 증권선물위원회 또는 금융감독원장으로부터 조치를 받은 날부터 3년 이내에 고의 또는 중과실에 따른 법령등의 위반이 있는 경우 가중처벌을 받을 수 있는 점, 투자자들께서는 유의하시길 바랍니다.

자. 유상증자 실권주 미발행에 따른 자금 사용목적 변동 위험

당사는 제품생산에 필요한 원재료의 80% 이상을 미국, 호주 등에서 수입하고 있으며, 최근 코로나19 발생 및 우크라이나 사태 등으로 인하여 수입원재료 가격은 급등하고 있습니다. 당사는 금번 유상증자로 조달 예정인
7,248백만원
은 금년 6월 ~ 7월에 수입되는 원재료 결제자금에 사용할 예정입니다. 당사는 금번 유상증자를 통하여 최대주주 등의 지분율(32.68%)에 해당하는 유상증자대금
2,368백만원
은 조달될 것으로 계획하고 있으며, 추가적으로 청약이 이루어지는 부분은 예측하기 어렵습니다.
당사가 진행하는 주주배정 유상증자의 특성상, 청약률이 저조할 경우 미청약된 수량은 미발행되기 때문에 당사가 당초 목표한 자금을 조달하는데 실패할 가능성이 있습니다. 최종 조달금액이 모집 예정금액에 미달할 경우 당사는 자금의 사용 목적에 맞게 집행하지 못할 가능성이 있으며, 회사의 재무건전성을 개선하는데 어려움을 겪을 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

기타 투자위험

가. 청약 후 추가상장일까지 환금성 제약 및 주가의 급격한 변동에 따른 손실위험

당사의 금번 유상증자로 인한 발행신주는 주금 납입일 이후 코스닥시장에 추가 상장일까지 유동성이 제한될 수 있으며, 추가상장 시점에서 신주발행가액보다 주가의 수준이 낮은 경우 환금성 위험 및 원금 손실의 위험이 있습니다. 본 유상증자 기간동안 주가의 변동이 있을 수 있다는 점, 투자자께서는 유의하여 주시기 바랍니다. 

나. 유상증자 일정 변경 가능성에 따른 위험

본 증권신고서는 공시심사 과정에서 일부 내용이 정정될 수 있으며, 투자판단과 밀접하게 연관된 주요 내용이 변경될 시에는 본 신고서상의 일정에 차질을 가져올 수 있습니다. 또한, 관계기관과의 업무진행 과정에서 일정이 변경될 수도 있으므로 투자자들께서는 투자시 이러한 점을 감안하시기 바랍니다. 

다. 주주배정 방식 모집에 따라 미발행 수량이 발생할 수 있는 가능성에 관한 사항

당사의 금번 유상증자는 주주배정 방식으로 진행되며 하이투자증권(주)는 모집주선회사로, 타인의 계산으로 증권의 발행ㆍ인수에 대한 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 영업으로 하게 되며, 자본시장과 금융투자업에 관한 법률상 증권의 인수업무를 수행하지 않습니다. 이에 따라 구주주 청약 진행 후 청약결과에 따라 발생하는 미청약 물량(실권주)에 대해서는 미발행 처
리됩니다.

금번 유상증자 대상인 보통주의 배정 및 청약대상자는

2022년 3월 4일
이사회 결의를 통하여

신주배정기준일
인

2022년 3월 31일
까지

기존 보통주를 보유하고 있는 투자자입니다. 기
존 구주주의 청약 여부는 투자자의 투자의사결정에 따르므로 증권신고서 제출일 기준으로 당사가 예측하기 어려운 측면이 존재하며 금번 유상증자에 참여하는 투자자께서는 이점 참고하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

라. 발행규모 감소 가능성에 따른 위험

주식시장의 급격한 상황 악화 등으로 인하여 금번 유상증자 발행가격이 하락하면서 모집규모가 크게 줄어들 경우, 당사가 계획했던 사업추진 및 자금운용 등에 차질이 빚어지면서 사업실적 및 재무적 안정성에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자분들은 투자시 이점에 유의하시기 바랍니다. 금번 유상증자를 통한 자금사용목적은 Ⅴ. 자금의 사용목적 부분을 참고하여 주시기 바랍니다. 

마. 집단 소송 제기 가능성 위험

당사가 잘못된 정보를 제공하거나 부실감사 등으로 주주들에게 손해를 끼칠 시 일부 주주들로부터 집단 소송이 제기될 위험이 있습니다. 

바. 관리감독기준 위반에 따른 거래정지 위험

최근 상장기업에 대한 관리감독기준이 강화되는 추세이며, 향후 당사가 상장기업 관리감독기준을 위반할 경우 주권매매정지, 관리종목지정, 상장폐지실질심사, 상장폐지 등의 조치가 취해질 수 있습니다. 

사. 경영환경변화 등에 따른 위험

대내외적 경영환경 변화에 따라 당사 실적의 급변동이 있을 경우 투자원금에 대한 손실이 발생할 수 있으므로, 상기 투자위험요소 및 본 증권신고서에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 투자자 여러분이 독자적으로 결정해야 함을 유의하시기 바랍니다. 

아. 유상증자 철회에 따른 위험

유상증자 진행 중에 모집 절차의 진행에 중대한 영향을 미칠만한 사유가 발생하여 당사의 판단으로 유상증자가 철회될 수 있습니다. 유상증자 납입 전에 철회될 경우 청약으로 인한 손실은 발생하지 않으나, 철회시점에 따라 권리락에 따른 주가하락 등이 발생할 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 또한, 당사가 계획한 자금사용목적의 자금이 조달되지 않기 때문에 당사는 단기간 유동성 위험에 직면하여 매우 위험한 상황이 발생할 수 있으니 이점 유의하시기 바랍니다.

자. 기타 투자자 유의사항

본 건 유상증자를 통해 취득한 당사의 주식가치가 하락할 수 있으며, 상기 투자위험요소에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 투자자 여러분의 독자적인 판단에 의해야 함을 유의하시기 바랍니다.

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

(단위 : 원, 주)

증권의
종류
증권수량
액면가액
모집(매출)
가액
모집(매출)
총액
모집(매출)
방법

기명식보통주
6,500,000
500
1,115
7,247,500,000
주주배정

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

-
-
-
-
-
-
-

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2022년 05월 09일 ~ 2022년 05월 10일
2022년 05월 12일
-
-
2022년 03월 31일

청약이 금지되는 공매도 거래 기간

시작일
종료일

2022년 03월 07일
2022년 05월 04일

자금의 사용목적

구 분
금 액

운영자금
7,247,500,000

기타
-

발행제비용
-

신주인수권에 관한 사항

행사대상증권
행사가격
행사기간

-
-
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

일반청약자 환매청구권

부여사유
행사가능 투자자
부여수량
행사기간
행사가격

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】

주요사항보고서(유상증자결정)-2022.03.04

【기 타】

1) 상기 모집가액은
1차 발행가액
이며, 확정발행가액은 구주주 청약 초일전
제3거래일(2022년 05월 03일)에 확정되어 2022년 05월 04일에
회사 인터넷 홈페이지(http://www.hantop.com)에 공고되고 금융감독원 전자공시시스템에 공시될 예정입니다. 

2) 상기 모집금액 및 발행제비용은
1차 발행가액
을 기준으로 산정된 것으로 향후 변경될 수 있습니다.

3) 상기 청약기일은 구주주 청약일정이며, 구주주 청약결과 발생하는 실권주 및 단수주는 미발행 처리할 예정입니다.

4) 하이투자증권(주)는 금번 (주)한탑 주주배정 유상증자의 모집주선회사입니다. 금번 유상증자는 모집주선 방식으로 진행되는 바, 하이투자증권(주)는 투자중개업자로서 타인의계산으로 증권의 발행ㆍ인수에 대한 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 영업으로 하게 되며, '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 상 증권의 인수 업무를 수행하지 않습니다.

5) '자본시장법과 금융투자업에 관한 법률' 제180조의4 및 동법 시행령 제208조의4제1항에 의거, 2022년 03월 07일부터
2022년 05월 04일
까지 당사의 주식을 공매도 하거나 공매도 주문을 위탁한 자는 금번 모집(매출)에 청약할 수 없으며, 이를 위반하여 주식을 취득할 경우 동법 제429조의3제2항에 따라 과징금이 부과될 수 있습니다. 다만, 모집(매출)가액의 공정한 가격형성을 저해하지 않는 경우로서 동법 시행령 제208조의4제2항 및 금융투자업규정 제6-34조에 해당할 경우에는 예외적으로 주식 취득이 허용됩니다.

6) 금융감독원에서 본 공시서류를 심사하는 과정에서 주요사항의 변동으로 인한 기재 내용의 정정 등으로 동 증권신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다.

7) 증권신고서의 효력 발생은 본 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.

8) 상기 발행제비용은 당사 보유자금으로 지급할 예정입니다.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요

당사는 2022년 03월 04일 개최한 이사회 결의를 통해 기명식 보통주 6,500,000주를 주주배정 방식으로 발행하기로 결의하였습니다.

금번 주주배정 유상증자의 발행 개요는 다음과 같습니다.

(단위: 원, 주)

증권의 종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출)방법

기명식 보통주
6,500,000
500
1,115
7,247,,500,000
주주배정

주) 상기 1주의 모집가액 및 모집총액은
1차 발행가액을 기준으로 산정하였으며, 향후 변동될 수 있습니다.

당사는 금번 유상증자의 1주당 예정발행가액을 "증권의발행및공시등에관한규정 " 제5-16조 및 제5-18조의 일반공모 방식으로 유상증자를 하는 경우의 발행가액 산정 방식을 준용하여 10%의 할인율을 적용한 가액으로 산정합니다.

1차 발행가액은 신주배정기준일(2022년 03월 31일) 전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(총 거래금액 ÷ 총 거래량)를 기준주가로 하여 할인율 10%를 적용하여 산정합니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 예정 발행가액으로 하며, 호가 단위 미만은 호가 단위로 절상합니다.
1차 발행가액을 기준으로 권리락 조치가 이루어질 예정입니다. 이는 권리락 시 기준이 되는 예정발행가액을 최초 증권신고서 제출시점에 산출된 예정발행가액이 아닌 권리락 시점의 주가를 반영한 예정발행가액을 사용하여 적절한 권리락 조치를 취하기 위함입니다.

▶ 1차 발행가액 산정표

[기산일: 2022년 03월 31일]
(단위: 주, 원)

구분
일 자
거 래 량
거 래 대 금
비 고

1
2022-03-28
359,726
433,759,175
할인율 10%

2
2022-03-25
479,564
592,345,995

3
2022-03-24
859,883
1,073,668,080

합 계
1,699,173
2,099,773,250

기준주가
1,235.76
총 거래대금 ÷ 총 거래량

예정 발행가액
1,115
기준주가 × (1 - 할인율)
(단, 호가 단위 미만은 호가 단위로 절상하며,
액면가액 이하인 경우에는 액면가액으로 함)

■ 확정 발행가액 산정

확정 발행가액은 "증권의발행및공시등에관한규정" 5-18조(유상증자의 발행가액 결정)의 산출근거에 의거, 구주주 청약초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 할인율 10%를 적용하여 산정합니다. 따라서 구주주 청약 초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(그 기간 동안 증권시장에서 거래된 해당 종목의 총 거래금액을 총 거래량으로 나눈 가격을 말합니다)를기준주가로 하여 10%의 할인율을 적용한 확정발행가액을 산출하여 금융위원회(금융감독원) 전자공시시스템에 공시할 예정이며, 회사의 인터넷 홈페이지(http://www.hantop.com)에 게재하여 개별통지에 갈음할 예정입니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 확정발행가액으로 하며, 호가 단위 미만은 호가 단위로 절상합니다.

■ 유상증자 방식

금번 유상증자의 인수방식 유형은 '모집주선' 방식입니다. 모집주선의 방식은 증권의모집주선에 관한 사무절차 등을 금융투자회사에 위탁하며, 증권의 모집 결과 발생하는 미청약분에 대해서 인수책임을 인수기관이 부담하지 않습니다. 이에 따라, 일반공모 청약 결과, 총 청약주식수가 일반공모 모집주식수에 미달하는 경우에는 청약주식수대로 배정하고, 최종 미청약된 잔여 주식은 미발행 처리합니다.

■ 공모일정 등에 관한 사항

[주요일정]

일 자
업 무 내 용
비고

2022년 03월 04일
이사회 결의
주요사항보고서 제출

2022년 03월 04일
증권신고서(예비투자설명서) 제출
-

2022년 03월 04일
신주발행공고 및 기준일 공고
당사 인터넷 홈페이지

(http://www.hantop.com)

2022년 03월 16일
(정정)증권신고서 제출

2022년 03월 16일
(정정)신주발행공고 및 기준일 공고

2022년 03월 28일
1차 발행가액 확정
신주배정기준일 전 제3거래일

2022년 03월 30일
권리락
신주배정기준일 전 제1거래일

2022년 03월 31일
(정정)신주배정기준일(주주확정)
-

2022년 04월 12일
신주배정 통지
-

2022년 04월 21일
신주인수권증서 상장일
5거래일 이상 동안 거래

2022년 04월 28일
신주인수권증서 상장폐지
-

2022년 05월 03일
확정 발행가액 산정
구주주 청약초일 3거래일 전

2022년 05월 04일
확정 발행가액 공고
당사 인터넷 홈페이지
(http://www.hantop.com)

2022년 5월 9일~10일
구주주 청약 및 초과청약
신주인수권 상장폐지 5거래일 이후

2022년 05월 12일
주금납입
-

2022년 05월 24일
신주상장 예정일
-

주1)
당사가 제출한 증권신고서 등 제반서류에 대해 금융감독원이 심사하는 과정에서 정정 요구 등에 따라 상기 일정이 변경될 수 있습니다.

주2)
본 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 투자자에게 귀속됩니다.

주3)
2019년 9월 16일부터 전자증권제도가 시행됨에 따라 금번 유상증자 시 발행되는 신주인수권증서 및 신주가 전자증권으로 발행될 예정이며, 신주상장과 동시에 신주가 유통될 예정입니다.

주4)
상기 일정은 유관기관과의 협의 과정에서 변경될 수 있습니다.

2. 공모방법

[공모방식: 주주배정]

모 집 대 상
주 수
비 고

구주주 청약
(신주인수권증서 보유자 청약)
6,500,000주 (100.00%)

- 구주주 1주당 신주 배정비율 : 1주당 0.24100864주
- 신주배정 기준
일 :
2022년 03월 31일

- 구주주 청약일 :
2022년 05월 09일 ~ 05월 10일 (2일간)

- 보유한 신주인수권증서의 수량 한도로 청약가능(구주주에게는 신주배정기준일 현재 주주명부에 기재된 소유주식 1주당 신주배정비율을 곱한 수량만큼의 신주인수권 증서가 배정됨)

초과청약
-
-「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제165조의6의 제2항 제2호에 의거 초과청약
- 초과청약비율 : 배정신주(신주인수권증서) 1주당 0.2주
- 신주인수권증서 거래를 통해서 신주인수권증서를 매매시 보유자 기준으로 초과청약 가능

합 계
6,500,000주 (100.00%)
-

주1) 본 건 유상증자는 주주배정 유상증자로 일반공모를 진행하지 않습니다. 구주주의 개인별 청약한도는 신주배정기준일 현재 주주명부에 기재된 소유주식 1주당 신주배정비율인 0.24100864주를 곱하여 산정된 배정주식수로 하되, 1주 미만은 절사합니다.

주2) 신주인수권증서 보유자는 보유한 신주인수권증서 수량의 한도로 증서청약을 할 수 있고, 동 주식수에 초과청약비율(20%)를 곱한 수량을 한도로 초과청약 할 수 있습니다. 단, 1주 미만은 절사합니다.

(i) 청약한도 주식수 = 신주인수권증서청약 한도주식수 + 초과청약한도 주식수

(ii) 신주인수권증서청약 한도주식수 = 보유한 신주인수권 증서의 수량

(iii) 초과청약 한도주식수 = 신주인수권증서청약 한도주식수 X 초과청약 비율(20%)

※ 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제165조의6(주식의 발행 및 배정 등에 관한 특례)

① 주권상장법인이 신주(제3호의 경우에는 이미 발행한 주식을 포함한다. 이하 이 항 및 제4항에서 같다)를 배정하는 경우 다음 각 호의 방식에 따른다.

1. 주주에게 그가 가진 주식 수에 따라서 신주를 배정하기 위하여 신주인수의 청약을 할 기회를 부여하는 방식

2. 신기술의 도입, 재무구조의 개선 등 회사의 경영상 목적을 달성하기 위하여 필요한 경우 제1호 외의 방법으로 특정한 자(해당 주권상장법인의 주식을 소유한 자를 포함한다)에게 신주를 배정하기 위하여 신주인수의 청약을 할 기회를 부여하는 방식

3. 제1호 외의 방법으로 불특정 다수인(해당 주권상장법인의 주식을 소유한 자를 포함한다)에게 신주인수의 청약을 할 기회를 부여하고 이에 따라 청약을 한 자에 대하여 신주를 배정하는 방식

② 주권상장법인은 신주를 배정하는 경우 그 기일까지 신주인수의 청약을 하지 아니하거나 그 가액을 납입하지 아니한 주식[이하 이 조 및 제165조의18에서 “실권주”(失權株)라 한다]에 대하여 발행을 철회하여야 한다. 다만, 금융위원회가 정하여 고시하는 방법에 따라 산정한 가격 이상으로 신주를 발행하는 경우로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 그러하지 아니하다.

1. 실권주가 발생하는 경우 대통령령으로 정하는 특수한 관계에 있지 아니한 투자매매업자가 인수인으로서 그 실권주 전부를 취득하는 것을 내용으로 하는 계약을 해당 주권상장법인과 체결하는 경우

2. 제1항제1호의 경우 신주인수의 청약 당시에 해당 주권상장법인과 주주 간의 별도의 합의에 따라 실권주가 발생하는 때에는 신주인수의 청약에 따라 배정받을 주식수를 초과하는 내용의 청약(이하 이 호에서 “초과청약”이라 한다)을 하여 그 초과청약을 한 주주에게 우선적으로 그 실권주를 배정하기로 하는 경우. 이 경우 신주인수의 청약에 따라 배정받을 주식수에 대통령령으로 정하는 비율을 곱한 주식수를 초과할 수 없다.

이하 생략

※ 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제165조의7(우리사주조합원에 대한 주식의 배정 등에 관한 특례)

① 대통령령으로 정하는 주권상장법인 또는 주권을 대통령령으로 정하는 증권시장에 상장하려는 법인(이하 이 조에서 "해당 법인"이라 한다)이 주식을 모집하거나 매출하는 경우 「상법」 제418조에도 불구하고 해당 법인의 우리사주조합원(「근로복지기본법」에 따른 우리사주조합원을 말한다. 이하 같다)에 대하여 모집하거나 매출하는 주식총수의 100분의 20을 배정하여야 한다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 그러하지 아니하다. <개정 2010.6.8., 2013.4.5., 2013.5.28.>

1. 「외국인투자 촉진법」에 따른 외국인투자기업 중 대통령령으로 정하는 법인이 주식을 발행하는 경우

2. 그 밖에 해당 법인이 우리사주조합원에 대하여 우선배정을 하기 어려운 경우로서 대통령령으로 정하는 경우

② 우리사주조합원이 소유하는 주식수가 신규로 발행되는 주식과 이미 발행된 주식의 총수의 100분의 20을 초과하는 경우에는 제1항을 적용하지 아니한다.

③ 제165조의6제1항제1호의 방식으로 신주를 발행하는 경우 제1항에 따른 우리사주조합원에 대한 배정분에 대하여는 「상법」 제419조제1항부터 제3항까지의 규정을 적용하지 아니한다. <신설 2013.5.28.>

④ 금융위원회는 제1항에 따른 우리사주조합원에 대한 주식의 배정과 그 주식의 처분 등에 필요한 기준을 정하여 고시할 수 있다. <개정 2013.5.28.>

[본조신설 2009.2.3.]
[제목개정 2013.4.5.]

※ 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제176조의9(우리사주조합원에 대한 주식의 배정 등에 관한 특례의 예외 등)

① 법 제165조의7제1항 각 호 외의 부분 본문에서 “대통령령으로 정하는 주권상장법인”이란 한국거래소가 법 제4조제2항 각 호의 증권의 매매를 위하여 개설한 증권시장으로서 금융위원회가 정하여 고시하는 증권시장(이하 “유가증권시장”이라 한다)에 주권이 상장된 법인을 말한다. <신설 2013. 8. 27.>

② 법 제165조의7제1항 각 호 외의 부분 본문에서 “대통령령으로 정하는 증권시장”이란 유가증권시장을 말한다. <신설 2013. 8. 27.>

③ 법 제165조의7제1항제2호에서 “대통령령으로 정하는 경우”란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우를 말한다. <개정 2010. 12. 7., 2013. 8. 27., 2021. 6. 18.>

1. 주권상장법인(유가증권시장에 주권이 상장된 법인을 말한다)이 주식을 모집 또는 매출하는 경우 우리사주조합원(「근로복지기본법」에 따른 우리사주조합의 조합원을 말한다. 이하 이 조에서 같다)의 청약액과 법 제165조의7제1항 각 호 외의 부분 본문에 따라 청약 직전 12개월간 취득한 해당 법인 주식의 취득가액(취득가액이 액면액에 미달하는 경우에는 액면액을 말한다. 이하 이 조에서 같다)을 합산한 금액이 그 법인으로부터 청약 직전 12개월간 지급받은 급여총액(소득세과세대상이 되는 급여액을 말한다)을 초과하는 경우

2. 다음 각 목의 요건을 모두 충족하는 경우

가. 주식의 모집ㆍ매출 규모 및 우리사주조합원의 주금납입능력, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 사유에 비추어 주식총수의 100분의 20까지 우리사주조합원이 청약하기 어려운 경우일 것

나. 「근로복지기본법」에 따른 우리사주조합이 우리사주조합원총회의 의결에 따라 가목의 비율 미만으로 모집하거나 매출하는 주식을 배정받기를 원한다는 의사를 법 제165조의7제1항 각 호 외의 부분 본문에 따른 법인에게 서면으로 표시할 것

다. 법 제165조의7제1항 각 호 외의 부분 본문에 따른 법인이 이 호 나목에 따라 표시된 배정비율에 따라 주식을 배정하는 데 서면으로 동의할 것

④ 법 제165조의7제2항에 따른 우리사주조합원의 소유주식수는 법 제119조제1항에 따라 증권의 모집 또는 매출에 관한 신고서를 금융위원회에 제출한 날(법 제119조제2항 전단에 따른 일괄신고서를 제출하여 증권의 모집 또는 매출에 관한 신고서를 제출하지 아니하는 경우에는 주주총회 또는 이사회의 결의가 있은 날)의 직전일의 주주명부상 우리사주조합의 대표자 명의로 명의개서된 주식에 따라 산정한다. 다만, 「근로복지기본법」 제43조제1항에 따른 수탁기관(이하 이 항에서 “수탁기관”이라 한다)을 통해서 전자등록(「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제2조제2호에 따른 전자등록을 말한다. 이하 같다)된 주식의 경우에는 같은 법 제22조제2항에 따른 고객계좌부에 따라 산정하고, 수탁기관이 예탁결제원에 예탁한 주식의 경우에는 법 제310조제1항에 따른 투자자계좌부에 따라 산정한다. <개정 2010. 12. 7., 2013. 8. 27., 2019. 6. 25.>

[본조신설 2009. 2. 3.]

[제목개정 2013. 7. 5.]

① 구주주
가) 구주주 청약 (신주인수권증서 청약): 보유하고 있는 신주인수권증서 수량 범위 내에서 청약한 주식수에 따라 배정됩니다.(자본시장법 제165의 6조 3항 및 「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제5-19조에 의거하여 구주주에게 신주인수권증서를 발행합니다.)

나) 구주주 청약 : 신주배정
기준일

(2022년 03월 31일 예정)
1
8:
00
현
재 주주명부에 등재된 주주(이하 "구주주"라 한다)에게 본 주식을 1주당 0.24100864주를 곱하여 산정된 배정주식수(단, 1주 미만은 절사함)로 하고, 배정범위 내에서 청약한 수량만큼 배정합니다. 단, 신주배정기준일 전 신주인수권증권의 행사 자기주식 및 자기주식신탁 등의 자기주식 변동으로 인하여 1주당 배정주식수가 변동될 수 있습니다. 

다) 초과청약 : 구주주(신주인수권증서 보유자) 청약 이후 발생한 실권주 및 단수주가 있는 경우, 실권주 및 단수주를 구주주(신주인수권증서 보유자)가 초과청약(초과청약비율 : 배정 신주 1주당 0.2주)한 주식수에 비례하여 배정하며, 1주 미만의 주식은 절사하여 배정하지 않습니다.

▶ 구주주 1주당 배정비율 산출근거

A. 보통주식
28,269,988주

B. 우선주식
-

C. 발행주식총수 (A + B)
28,269,988주

D. 자기주식 + 자기주식신탁
1,300,000주

E. 자기주식을 제외한 발행주식총수 (C - D)
26,969,988주

F. 유상증자 주식수
6,500,000주

G. 증자비율 (F / C)
22.99%

H. 우리사주조합 배정
-

I. 우리사주조합 청약
-

J. 구주주 배정 (F - I)
6,500,000주

K. 구주주 1주당 배정비율 (J/ E)
0.24100864

3. 공모가격 결정방법

■ 예정발행가액 산정

당사는 금번 유상증자의 1주당 예정발행가액을 "증권의발행및공시등에관한규정" 제5-16조 및 제5-18조의 일반공모 방식으로 유상증자를 하는 경우의 발행가액 산정 방식을 준용하여 10%의 할인율을 적용한 가액으로 산정합니다.

모집(예정)가액은 이사회결의일의 직전거래일을 기산일로 하여 기산일로부터 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(총 거래금액 ÷ 총 거래량)를 기준주가로 하여 할인율 10%를 적용하여 산정합니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 예정 발행가액으로 하며, 호가단위 미만은 호가단위로 절상합니다.

당사는 '신주배정기준일'(주주확정일) 전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 10%의 할인율을 적용한 예정 발행가액을 재차 공시할 예정입니다. 이 때 공시되는 예정발행가액을 기준으로 권리락 조치가 이루어질 예정입니다. 이는 권리락 시 기준이 되는 예정발행가액을 최초 증권신고서 제출시점에 산출된 예정발행가액이 아닌 권리락 시점의 주가를 반영한 예정발행가액을 사용하여 적절한 권리락 조치를 취하기 위함입니다.

■ 확정 발행가액 산정

확정 발행가액은 "증권의발행및공시등에관한규정" 5-18조(유상증자의 발행가액 결정)의 산출근거에 의거, 구주주 청약초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 할인율 10%를 적용하여 산정합니다. 따라서 구주주 청약 초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(그 기간 동안 증권시장에서 거래된 해당 종목의 총 거래금액을 총 거래량으로 나눈 가격)를 기준주가로 하여 10%의 할인율을 적용한 확정발행가액을 산출하여 금융위원회(금융감독원) 전자공시시스템에 공시할 예정이며, 회사의 인터넷 홈페이지(http://www.hantop.com)에 게재하여 개별통지에 갈음할 예정입니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 확정발행가액으로 하며, 호가 단위 미만은 호가 단위로 절상합니다.

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 모집 또는 매출조건

(단위 : 주, 원)

항 목
내 용

모집 또는 매출주식의 수
6,500,000

주당 모집가액
또는 매출가액
예정가액
1,115

확정가액
-

모집총액 또는
매출총액
예정가액
7,247,500,000

확정가액
-

청 약 단 위

1) 구주주(신주인수권증서 보유자) : 1주로 하며, 개인별 청약한도는 보유하고 있는 신주인수권증서 수 만큼 청약이 가능합니다. 신주배정기준일 전 자기주식(자사주 펀드, 자사주 신탁의 자기주식 포함)의 취득 및 처분 등의 사건이 발생할 경우에도 구주주 1주당 배정비율이 변경될 수 있습니다.

청약기일
우리사주조합
개시일
-

종료일
-

구주주
(신주인수권증서 보유자)
개시일
2022년 05월 09일

종료일
2022년 05월 10일

청약
증거금
우리사주조합

-

구주주(신주인수권증서 보유자)
청약금액의 100%

납 입 기 일
2022년 05월 12일

배당기산일(결산일)
2022년 01월 01일

주1) 본 증권신고서는 금융감독원에서 심사하는 과정에서 정정 요구 등 조치를 취할 수 있으며, 정정 요구 등에 따라 동 신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다. 본 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.
주2) 상기 일정은 유관기관과의 협의 과정에 의하여 변경될 수 있습니다.

나. 모집 또는 매출의 절차

(1) 공고의 일자 및 방법

구 분
공고일자
공고방법

신주발행공고 및
배정기준일(주주확정일) 공고
2022년 03월 04일
당사 인터넷 홈페이지
(http://www.hantop.com)

(정정)신주발행공고 및
배정기준일(주주확정일) 공고
2022년 03월 16일
당사 인터넷 홈페이지
(http://www.hantop.com)

모집가액 확정의 공고
2022년 05월 04일
당사 인터넷 홈페이지
(http://www.hantop.com)

(2) 청약방법

1) 구주주 청약(신주인수권증서 보유자 청약) : 구주주 중 주권을 증권회사에 예탁한 주주(기존 "실질주주". 이하 "일반주주"라 합니다.)는 주권을 예탁한 증권회사의 본·지점 및 모집주선회사의 본·지점에서 청약할 수 있습니다. 다만, 구주주 중 명의개서대행기관 특별계좌에 주식을 가지고 있는 주주(기존 "명부주주". 이하 "특별계좌 보유자"라 합니다.)는 신주배정통지서를 첨부하여 실명확인증표를 제시한 후 모집주선회사의 본, 지점에서 청약할 수 있습니다. 청약 시에는 소정의 청약서 2통에 필요한 사항을 기입하여 청약증거금과 함께 제출하여야 합니다.

2019년 09월 16일 전자증권제도가 시행되며, 주권 상장법인의 상장주식은 전자증권 의무전환대상으로 전자증권제도 시행일에 전자증권으로 일괄전환됩니다. 전자증권제도 시행전까지 증권회사에 예탁하고 있는 실질주주 주식은 해당 증권회사 계좌에 전자증권으로 일괄 전환되며, 기존 명부주주가 보유한 주식은 명의개서대행기관이 개설하는 특별계좌에 발행되어 소유자별로 관리됩니다.
금번 유상증자시 신주인수권증서는 전자증권제도 시행일 이후에 발행되고 상장될 예정으로 전자증권으로 발행됩니다. 주주가 증권사 계좌에 보유하고 있는 주식(기존 '실질주주' 보유주식)에 대하여 배정되는 신주인수권증서는 해당 증권사 계좌에 발행되어 입고되며, 명의개서대행기관 특별계좌에 관리되는 주식(기존 '명부주주' 보유주식)에 대하여 배정되는 신주인수권증서는 명의개서대행기관 내 특별계좌에 소유자별로 발행 처리됩니다.
'특별계좌 보유자(기존 '명부주주')'는 명의개서대행기관에 '특별계좌'에서 '일반 전자등록계좌(증권회사 계좌)'로 신주인수권증서를 이전 신청한 후 금번 유상증자 청약 참여또는 신주인수권증서의 매매가 가능합니다.
'특별계좌 보유자(기존 '명부주주')'는 신주인수권증서의 '일반 전자등록계좌(증권회사 계좌)'로 이전 없이 모집주선회사인 하이투자증권(주)의 본ㆍ지점에서 직접 청약하는 방법으로도 금번 유상증자에 청약이 가능합니다. 다만 신주인수권증서의 매매는 명의개서대행기관에 '특별계좌'에서 '일반 전자등록계좌(증권회사 계좌)'로 신주인수권증서를 이전 신청한 후에만 가능하므로 이 점 유의하시기 바랍니다.

「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」

제29조(특별계좌의 개설 및 관리)
① 발행인이 제25조부터 제27조까지의 규정에 따라 이미 주권등이 발행된 주식등을 전자등록하는 경우 제25조제1항에 따른 신규 전자등록의 신청을 하기 전에 제27조제1항제2호에 따른 통지를 하지 아니하거나 주권등을 제출하지 아니한 주식등의 소유자 또는 질권자를 위하여 명의개서대행회사, 그 밖에 대통령령으로 정하는 기관(이하 이 조에서 "명의개서대행회사등"이라 한다)에 기준일의 직전 영업일을 기준으로 주주명부등에 기재된 주식등의 소유자 또는 질권자를 명의자로 하는 전자등록계좌(이하 "특별계좌"라 한다)를 개설하여야 한다.
② 제1항에 따라 특별계좌가 개설되는 때에 제22조제2항 또는 제23조제2항에 따라 작성되는 전자등록계좌부(이하 이 조에서 "특별계좌부"라 한다)에 전자등록된 주식등에 대해서는 제30조부터 제32조까지의 규정에 따른 전자등록을 할 수 없다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 그러하지 아니하다.
1. 해당 특별계좌의 명의자가 아닌 자가 주식등이 특별계좌부에 전자등록되기 전에 이미 주식등의 소유자 또는 질권자가 된 경우에 그 자가 발행인에게 그 주식등에 관한 권리가 표시된 주권등을 제출(주권등을 제출할 수 없는 경우에는 해당 주권등에 대한 제권판결의 정본·등본을 제출하는 것을 말한다. 이하 제2호 및 제3호에서 같다)하고 그 주식등을 제30조에따라 자기 명의의 전자등록계좌로 계좌간 대체의 전자등록을 하려는 경우(해당 주식등에 질권이 설정된 경우에는 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 경우로 한정한다)
가. 해당 주식등에 설정된 질권이 말소된 경우
나. 해당 주식등의 질권자가 그 주식등을 특별계좌 외의 소유자 명의의 다른 전자등록계좌로 이전하는 것에 동의한 경우
2. 해당 특별계좌의 명의자인 소유자가 발행인에게 전자등록된 주식등에 관한 권리가 표시된 주권등을 제출하고 그 주식등을 제30조에 따라 특별계좌 외의 자기 명의의 다른 전자등록계좌로 이전하려는 경우(해당 주식등에 질권이 설정된 경우에는 제1호 각 목의 어느 하나에 해당하는 경우로 한정한다)
3. 해당 특별계좌의 명의자인 질권자가 발행인에게 주권등을 제출하고 그 주식등을 제30조에 따라 특별계좌 외의 자기 명의의 전자등록계좌로 이전하려는 경우
4. 그 밖에 특별계좌에 전자등록된 주식등의 권리자의 이익을 해칠 우려가 없는 경우로서 대통령령으로 정하는 경우
③ 누구든지 주식등을 특별계좌로 이전하기 위하여 제30조에 따른 계좌간 대체의 전자등록을 신청할 수 없다. 다만, 제1항에 따라 특별계좌를 개설한 발행인이 대통령령으로 정하는 사유에 따라 신청을 한 경우에는 그러하지 아니하다.
④ 명의개서대행회사등이 발행인을 대행하여 제1항에 따라 특별계좌를 개설하는 경우에는 「금융실명거래 및 비밀보장에 관한 법률」 제3조에도 불구하고 특별계좌부에 소유자 또는질권자로 전자등록될 자의 실지명의를 확인하지 아니할 수 있다.

3) 청약은 청약주식의 단위에 따라 할 수 있으며 1인당 청약한도를 초과하는 청약부분에 대하여는 청약이 없는 것으로 하고, 청약사무취급처는 그 차액을 납입일에 당해 청약자에게 반환하며, 이때 받은 날부터의 이자는 지급하지 않습니다.

4) 본 유상증자에 청약하고자 하는 투자자(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제 9조 제 5항에 규정된 전문투자자 및 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제 132조에 따라 투자설명서의 교부가 면제되는자 제외)는 청약 전 반드시 투자설명서를 교부 받아야 하고, 이를 확인하는 서류에 서명 또는 기명날인하여야 합니다.

5) 청약한도
가) 구주주 청약 (신주인수권증서 청약): 보유하고 있는 신주인수권증서 수량 범위 내에서 청약한 주식수에 따라 배정됩니다.(자본시장법 제165의 6조 3항 및 「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제5-19조에 의거하여 구주주에게 신주인수권증서를 발행합니다.)

나) 구주주 청약 : 신주배정기준

일
(2022년 03월 31일 예정)
18:00 현재 주주명
부에 등재된 주주(이하
"구주주"라 한다)에게
본 주식을 1주당 0.24100864주를 곱하여 산정된 배정주식수(단, 1주 미만은 절사함)로 하고, 배정범위 내에서 청약한 수량만큼 배정합니다. 단, 신주배정기준일 전 신주인수권증권의 행사 자기주식 및 자기주식신탁 등의 자기주식 변동으로 인하여 1주당 배정주식수가 변동될 수 있습니다. 

다) 초과청약 : 구주주(신주인수권증서 보유자) 청약 이후 발생한 실권주 및 단수주가 있는 경우, 실권주 및 단수주를 구주주(신주인수권증서 보유자)가 초과청약(초과청약비율 : 배정 신주 1주당 0.2주)한 주식수에 비례하여 배정하며, 1주 미만의 주식은 절사하여 배정하지 않습니다.(단, 초과청약 주식수가 실권주 및 단수주에 미달한 경우 100% 배정)

(ⅰ) 청약한도 주식수 = 신주인수권증서 청약한도 주식수 + 초과청약한도 주식수
(ⅱ) 신주인수권증서 청약한도 주식수 = 보유한 신주인수권증서의 수량
(ⅲ) 초과청약 한도주식수 = 신주인수권증서청약 한도주식수 × 초과청약 비율(20%)

6) 기타 

a.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제180조의4 및 같은 법 시행령 제208조의4제1항에 따라 2022년 03월 07일부터
2022년 05월 04일
까지 공매도를 하거나 공매도 주문을 위탁한 자는 금번 모집(매출)에 청약할 수 없으며, 이를 위반하여 주식을 취득할 경우 같은 법 제429조의3제2항에 따라 과징금이 부과될 수 있습니다. 다만 모집(매출)가액의 공정한 가격형성을 저해하지 않는 경우로서 같은 법 시행령 제208조의4제2항 및 「금융투자업규정」 제6-34조에 해당할 경우에는 예외적으로 주식 취득이 허용됩니다.

(3) 청약취급처

청약대상자
청약취급처
청약일

구주주
(신주인수권증서 보유자)
특별계좌 보유자
(기존 '명부주주')
하이투자증권(주) 본ㆍ지점
2022년 05월 09일 ~
2022년 05월 10일

일반주주
(기존 '실질주주')
1) 주주확정일 현재 주식회사 한탑의 주식을 예탁하고 있는 당해 증권회사 본ㆍ지점
2) 하이투자증권(주) 본ㆍ지점

(4) 청약결과 배정방법

구주주(신주인수권증서 보유자) 청약 : 보유하고 있는 신주인수권증서 수량 범위 내에서 청약한 주식수에 따라 배정합니다.

(5) 투자설명서 교부에 관한 사항

- 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제124조에 의거, 본 주식의 청약에 대한 투자설명서 교부 의무는 (주)한탑 및 모집주선회사가 부담하며, 금번 유상증자의 청약에 참여하시는 투자자께서는 투자설명서를 의무적으로 교부받으셔야 합니다.

- 금번 유상증자에 청약하고자 하는 투자자께서는 (「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제9조 제5항에 규정된 전문투자자 및 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제132조에 따라 투자설명서의 교부가 면제되는 자 제외) 청약하시기 전 본 투자설명서의 교부에 대한 확인 등의 절차를 수행하지 아니하면 금번 유상증자의 청약에 참여하실 수 없음에 유의하시기 바랍니다.

- 투자설명서 수령거부 의사 표시는 서면, 전화·전신·FAX, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신으로만 하여야 합니다.

1) 투자설명서 교부 방법 및 일시

구분
교부방법
교부일시

구주주
청약자
(신주인수권증서 보유자)
1), 2), 3)을 병행
1) 우편 송부
2) 하이투자증권(주) 본ㆍ지점에서 교부
3) 하이투자증권(주) 홈페이지나 HTS에서 교부

1) 우편송부시: 구주주 청약초일
(2022년 05월 09일)
이전 수취 가능
2) 하이투자증권(주) 본, 지점: 구주주 청약종료일
(2022년 05월 10일)
까지
3) 하이투자증권(주)의 홈페이지 또는 HTS 교부 : 구주주 청약종료일
(2022년 05월 10일)까
지

※ 본 투자설명서의 교부에 대한 확인 등의 절차를 수행하지 아니하면, 금번 유상증자의 청약에 참여하실 수 없음에 유의하시기 바랍니다.

2) 확인절차
a. 우편을 통한 투자설명서 수령시
- 청약하시기 위해 지점을 방문하셨을 경우, 직접 투자설명서 교부확인서를 작성하시고 청약을 진행하시기 바랍니다.
- HTS를 통한 청약을 원하시는 경우, 청약화면에 추가된 투자설명서 다운로드 및 투자설명서 교부 확인에 체크가 선행되어야 청약업무 진행이 가능합니다.
- 주주배정 유상증자 경우 유선청약이 가능합니다. 유선상으로 신분확인을 하신 후, 투자설명서 교부 확인을 해주시고 청약을 진행하여 주시기 바랍니다.

b. 지점 방문을 통한 투자설명서 수령시
직접 투자설명서 교부확인서를 작성하시고 청약을 진행하시기 바랍니다.

c. 홈페이지 또는 HTS를 통한 교부
청약화면에 추가된 투자설명서 다운로드 및 투자설명서 교부 확인에 체크가 선행되어야 청약업무 진행이 가능합니다.

3) 기타
a. 금번 유상증자의 경우, 본 증권신고서의 효력발생 이후 주주명부상 주주에게 투자설명서를 우편으로 발송할 예정입니다. 우편의 반송 등에 의한 사유로 교부를 받지 못하신 투자자께서는, 모집주선회사의 본ㆍ지점 방문을 통해 인쇄물을 받으실 수 있으며, 또한 동일한 내용의 투자설명서를 전자문서의 형태로 모집주선회사의 홈페이지에서 다운로드 받으실 수 있습니다.

b. 구주주 청약시 모집주선회사 이외의 증권회사를 이용한 청약 방법
- 해당 증권회사의 청약방법 및 규정에 의해 청약을 진행하시기 바랍니다. 이 경우에도, 본 투자설명서의 교부에 대한 확인 등의 절차를 수행하지 아니하면, 금번 유상증자의 청약에 참여하실 수 없음에 유의하시기 바랍니다.

※ 투자설명서 교부를 받지 않거나, 수령거부의사를 서면 등의 방법으로 표시하지 않을 경우, 본 유상증자의 청약에 참여할 수 없습니다.

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」

제9조 (그 밖의 용어의 정의)
⑤ 이 법에서 "전문투자자"란 금융투자상품에 관한 전문성 구비 여부, 소유자산규모 등에 비추어 투자에 따른 위험감수능력이 있는 투자자로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다. 다만, 전문투자자 중 대통령령으로 정하는 자가 일반투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우 금융투자업자는 정당한 사유가 있는 경우를 제외하고는 이에 동의하여야 하며, 금융투자업자가 동의한 경우에는 해당 투자자는 일반투자자로 본다. <개정 2009. 2. 3.>

1. 국가

2. 한국은행

3. 대통령령으로 정하는 금융기관

4. 주권상장법인. 다만, 금융투자업자와 장외파생상품 거래를 하는 경우에는 전문투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우에 한한다.

5. 그 밖에 대통령령으로 정하는 자

제124조 (정당한 투자설명서의 사용)
① 누구든지 증권신고의 효력이 발생한 증권을 취득하고자 하는 자(전문투자자, 그 밖에 대통령령으로 정하는 자를 제외한다)에게 제123조에 적합한 투자설명서(집합투자증권의 경우 투자자가 제123조에 따른 투자설명서의 교부를 별도로 요청하지 아니하는 경우에는 제2항제3호에 따른 간이투자설명서를 말한다. 이하 이 항 및 제132조에서 같다)를 미리 교부하지 아니하면 그 증권을 취득하게 하거나 매도하여서는 아니 된다. 이 경우 투자설명서가 제436조에 따른 전자문서의 방법에 따르는 때에는 다음 각 호의 요건을 모두 충족하는 때에 이를 교부한 것으로 본다. <개정 2013. 5. 28.>

1. 전자문서에 의하여 투자설명서를 받는 것을 전자문서를 받을 자(이하 "전자문서수신자"라 한다)가 동의할 것

2. 전자문서수신자가 전자문서를 받을 전자전달매체의 종류와 장소를 지정할 것

3. 전자문서수신자가 그 전자문서를 받은 사실이 확인될 것

4. 전자문서의 내용이 서면에 의한 투자설명서의 내용과 동일할 것

② 누구든지 증권신고의 대상이 되는 증권의 모집 또는 매출, 그 밖의 거래를 위하여 청약의 권유 등을 하고자 하는 경우에는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 방법에 따라야 한다.

1. 제120조제1항에 따라 증권신고의 효력이 발생한 후 투자설명서를 사용하는 방법

2. 제120조제1항에 따라 증권신고서가 수리된 후 신고의 효력이 발생하기 전에 발행인이 대통령령으로 정하는 방법에 따라 작성한 예비투자설명서(신고의 효력이 발생되지 아니한 사실을 덧붙여 적은 투자설명서를 말한다. 이하 같다)를 사용하는 방법

3. 제120조제1항에 따라 증권신고서가 수리된 후 신문ㆍ방송ㆍ잡지 등을 이용한 광고, 안내문ㆍ홍보전단 또는 전자전달매체를 통하여 발행인이 대통령령으로 정하는 방법에 따라 작성한 간이투자설명서(투자설명서에 기재하여야 할 사항 중 그 일부를 생략하거나 중요한 사항만을 발췌하여 기재 또는 표시한 문서, 전자문서, 그 밖에 이에 준하는 기재 또는 표시를 말한다. 이하 같다)를 사용하는 방법

③ 집합투자증권의 경우 제2항에도 불구하고 간이투자설명서를 사용할 수 있다. 다만, 투자자가 제123조에 따른 투자설명서의 사용을 별도로 요청하는 경우에는 그러하지 아니하다. <신설 2013. 5. 28.>

④ 제1항 및 제3항에 따라 집합투자증권의 간이투자설명서를 교부하거나 사용하는 경우에는 투자자에게 제123조에 따른 투자설명서를 별도로 요청할 수 있음을 알려야 한다. <신설 2013. 5. 28.>

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」

제11조 (증권의 모집·매출)
① 법 제9조제7항 및 제9항에 따라 50인을 산출하는 경우에는 청약의 권유를 하는 날 이전 6개월 이내에 해당 증권과 같은 종류의 증권에 대하여 모집이나 매출에 의하지 아니하고 청약의 권유를 받은 자를 합산한다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자는 합산 대상자에서 제외한다. <개정 2009. 10. 1., 2010. 12. 7., 2013. 6. 21., 2013. 8. 27., 2016. 6. 28., 2016. 7. 28.>

1. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 전문가

가. 전문투자자

나. 삭제 <2016. 6. 28.>

다. 「공인회계사법」에 따른 회계법인

라. 신용평가회사(법 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자를 말한다. 이하 같다)

마. 발행인에게 회계, 자문 등의 용역을 제공하고 있는 공인회계사ㆍ감정인ㆍ변호사ㆍ변리사ㆍ세무사 등 공인된 자격증을 가지고 있는 자

바. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 전문가로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

2. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 연고자

가. 발행인의 최대주주[「금융회사의 지배구조에 관한 법률」 제2조제6호가목에 따른 최대주주를 말한다. 이 경우 "금융회사"는 "법인"으로 보고, "발행주식(출자지분을 포함한다. 이하 같다)"은 "발행주식"으로 본다. 이하 같다]와 발행주식 총수의 100분의 5 이상을 소유한 주주

나. 발행인의 임원(「상법」 제401조의2제1항 각 호의 자를 포함한다. 이하 이 호에서 같다) 및 「근로복지기본법」에 따른 우리사주조합원

다. 발행인의 계열회사와 그 임원

라. 발행인이 주권비상장법인(주권을 모집하거나 매출한 실적이 있는 법인은 제외한다)인 경우에는 그 주주

마. 외국 법령에 따라 설립된 외국 기업인 발행인이 종업원의 복지증진을 위한 주식매수제도 등에 따라 국내 계열회사의 임직원에게 해당 외국 기업의 주식을 매각하는 경우에는 그 국내 계열회사의 임직원

바. 발행인이 설립 중인 회사인 경우에는 그 발기인

사. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 연고자로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

제132조(투자설명서의 교부가 면제되는 자)
법 제124조제1항 각 호 외의 부분 전단에서 “대통령령으로 정하는 자”란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다. <개정 2009. 7. 1., 2013. 6. 21., 2021. 1. 5.>

1. 제11조제1항제1호다목부터 바목까지 및 같은 항 제2호 각 목의 어느 하나에 해당하는 자

1의2. 제11조제2항제2호 및 제3호에 해당하는 자

2. 투자설명서를 받기를 거부한다는 의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ팩스, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시한 자

3. 이미 취득한 것과 같은 집합투자증권을 계속하여 추가로 취득하려는 자. 다만, 해당 집합투자증권의 투자설명서의 내용이 직전에 교부한 투자설명서의 내용과 같은 경우만 해당한다.

(6) 주권 유통에 관한 사항
- 주권유통개시(예정)일:
2022년 05월 24일
(2019년 9월 16일 전자증권제도가 시행됨에 따라 실물 주권의 교부 없이 각 주주의 보유 증권계좌로 상장일에 주식이 등록발행되어 입고되며, 상장일부터 유통이 가능합니다. 단, 유관기관과의 업무 협의 과정에서 상기 일정은 변경될 수 있음을 유의하시기 바랍니다.)

(7) 청약증거금의 대체 및 반환 등에 관한 사항
- 구주주 청약 : 청약증거금은 청약금액의 100%로 하고, 주금납입기일에 주금납입금으로 대체하며, 청약증거금에 대해서는 무이자로 합니다.

(8) 주금납입장소 : 대구은행 부산영업부

다. 신주인수권증서에 관한 사항

신주배정기준일
신주인수권증서의 매매 금융투자업자

회사명
회사고유번호

2022년 03월 31일
하이투자증권(주)
00148665

(1) 금번과 같이 주주배정방식의 유상증자를 실시할 때, 주주가 소유하고 있는 주식수 비율대로 신주를 인수할 권리인 신주인수권에 대하여 당사는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제165의 6조 3항 및 「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제5-19조에 의거하여 주주에게 신주인수권증서를 발행합니다.

(2) 금번 유상증자시 신주인수권증서는 전자증권제도 시행일(2019년 09월 16일) 이후에 발행되고 상장될 예정으로 전자증권으로 발행됩니다. 주주가 증권사 계좌에 보유하고 있는 주식(기존 '실질주주' 보유주식)에 대하여 배정되는 신주인수권증서는 해당 증권사 계좌에 발행되어 입고되며, 명의개서대행기관 특별계좌에 관리되는 주식(기존 '명부주주' 보유주식)에 대하여 배정되는 신주인수권증서는 명의개서대행기관 내 특별계좌에 소유자별로 발행 처리됩니다.

(3) 신주인수권증서 매매의 중개를 할 증권회사는 모집주선회사인 하이투자증권(주)로 합니다.

(4) 신주인수권증서 매매 등
1) 금번 유상증자시 신주인수권증서는 전자증권제도 시행 이후에 발행되고 상장될 예정으로 실물은 발행 되지 않고 전자증권으로 등록발행됩니다. 주주가 증권사 계좌에 보유하고 있는 주식(기존 '실질주주' 보유주식)에 대하여 배정되는 신주인수권증서는 해당 증권사 계좌에 발행되어 입고되며, 명의개서대행기관 특별계좌에 관리되는 주식(기존 '명부주주' 보유주식)에 대하여 배정되는 신주인수권증서는 명의개서대행기관 내 특별계좌에 소유자별로 발행 처리됩니다.

2) 신주인수권증서를 매매하고자 하는 주주는 신주인수권증서를 예탁하고 있는 증권회사에 신주인수권증서의 매매를 증명할 수 있는 서류를 첨부하여 거래상대방 명의의 위탁자 계좌로 신주인수권증서의 계좌대체를 청구합니다. 위탁자 계좌를 통하여 신주인수권증서를 매수한 자는 그 수량만큼 청약할 수 있으며, 청약기일 내에 청약하지 아니하면 그 권리와 효력은 상실됩니다.

(5) 신주인수권증서를 양수한 투자자의 청약방법
신주인수권증서를 증권회사에 예탁하고 있는 양수인은 당해 증권회사 점포, 하이투자증권(주)의 본ㆍ지점을 통해 해당 신주인수권증서에 기재되어 있는 수량만큼 청약할 수 있으며 청약 기일내에 청약하지 아니하면 그 권리와 효력은 상실됩니다.

(6) 신주인수권증서의 상장

당사는 금번 주주배정 유상증자 관련 신주인수권증서의 상장을 한국거래소에 신청할 예정입니다. 동 신주인수권증서가 상장될 경우 상장기간은
2022년 04월 21일부터 2022년 04월 27일까
지 5거래일간으로 예정하고 있으며, 동 기간중 상장된 신주인수권증서를 한국거래소에서 매매할 수 있습니다. 동 신주인수권증서는
2022년 04월 28일
에 상장폐지될 예정입니다. 「유가증권시장 상장규정」 제150조 "신규상장"에 따라 5거래일 이상 상장되어야 하며, 동 규정 제152조 "신주인수권증서의 상장폐지기준"에 따라 주주청약 개시일 5거래일 전에 상장폐지되어야 합니다.

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」

제165조의6(주식의 발행 및 배정 등에 관한 특례)

③ 주권상장법인은 제1항제1호의 방식으로 신주를 배정하는 경우 「상법」 제416조제5호 및 제6호에도 불구하고 주주에게 신주인수권증서를 발행하여야 한다. 이 경우 주주 등의 이익 보호, 공정한 시장질서 유지의 필요성 등을 고려하여 대통령령으로 정하는 방법에 따라 신주인수권증서가 유통될 수 있도록 하여야 한다.

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」

제176조의8(주식의 발행 및 배정에 관한 방법 등)

④ 법 제165조의6제3항 후단에서 "대통령령으로 정하는 방법"이란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 방법을 말한다.

1. 증권시장에 상장하는 방법

2. 둘 이상의 금융투자업자(주권상장법인과 계열회사의 관계에 있지 아니한 투자매매업자 또는 투자중개업자를 말한다)를 통하여 신주인수권증서의 매매 또는 그 중개ㆍ주선이나 대리업무가 이루어지도록 하는 방법. 이 경우 매매 또는 그 중개ㆍ주선이나 대리업무에 관하여 필요한 세부사항은 금융위원회가 정하여 고시한다.

「유가증권시장 상장규정」

제150조(신규상장)

③신주인수권증서를 신규상장하려면 다음 각 호의 심사요건을 모두 충족해야 한다.< 개정 2014.6.18, 2019.8.28> 
1.신규상장신청인이 보통주권 상장법인이거나 외국주권등 상장법인일 것
2.신주인수권의 목적인 상장주권이 상장신청일 현재 이 규정에 따른 관리종목지정 또는 상장폐지의 사유에 해당하지 않을 것
3.신주인수권의 양도를 허용하고, 신주인수권을 갖는 모든 주주(전자증권법에 따른 소유자명세상의 소유자를 말한다)에게 신주인수권증서를 발행하였을 것
4.신주인수권증서의 발행총수가 1만증서 이상일 것. 이 경우 신주인수권의 목적인 신주가 액면주식인 경우에는 액면가액 5,000원을 기준으로 한다.

5. 신주인수권증서의 거래 가능 기간이 5일(매매거래일을 기준으로 한다) 이상일 것

제152조(상장폐지)
①거래소는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 해당 신주인수권증권의 상장을 폐지한다.
1.신주인수권의 목적인 주권이 관리종목지정 또는 상장폐지 되는 경우
2.신주인수권의 행사기간이 만료되거나 신주인수권의 행사가 완료된 경우
3.그 밖에 공익 실현과 투자자 보호를 위하여 거래소가 신주인수권증권의 상장폐지가 필요하다고 인정하는 경우
②거래소는 신주인수권증서가 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 해당 신주인수권증서의 상장을 폐지한다.
1.신주인수권권의 목적인 주권이 관리종목지정 또는 상장폐지되는 경우
2.신주 청약개시일의 5일(매매거래일을 기준으로 한다) 전이 된 경우. 다만, 신주인수권증서의 유통상황을 고려하여 세칙으로 정하는 경우에는 그 기간 전으로 한다.

3. 그 밖에 공익 실현과 투자자 보호를 위하여 거래소가 신주인수권증서의 상장폐지가 필요하다고 인정하는 경우

(7) 신주인수권증서의 거래 관련 추가사항

당사는 금번 유상증자의 신주인수권증서를 상장신청할 예정인 바, 현재까지 관계기관과 협의된 신주인수권증서 상장시의 제반 거래관련 사항은 다음과 같습니다.

1) 상장방식 : 전자등록발행된 신주인수권증서 전부를 상장합니다.

2) 일반주주의 신주인수권증서 거래

구분
상장거래방식
계좌대체 거래방식

방법
주주의 신주인수권증서를 전자등록발행하여 상장합니다. 상장된 신주인수권증서를 장내거래를 통하여 매수하여 증권사 계좌에 보유한 자는 그 수량만큼 청약할 수 있으며, 청약기일내에 청약하지 아니하면 그 권리와 효력은 상실됩니다. 주주의 신주인수권증서는 전자등록발행되므로 실물 증서는 발행되지 않습니다.
신주인수권증서를 매매하고자 하는 기존 실질주주는 위탁증권회사에 신주인수권증서의 매매를 증명할 수 있는 서류를 첨부하여 거래상대방 명의의 위탁자 계좌로 신주인수권증서의 계좌대체를 청구합니다. 위탁자계좌를 통하여 신주인수권증서를 매수한 자는 그 수량만큼 청약할 수 있으며, 청약기일내에 청약하지 아니하면 그 권리와 효력은 상실됩니다.

기간
2022년 04월 21일부터 2022년 04월 27일까지(5거래일간) 거래
신주배정통지일(2022년 04월 12일(예정))부터 신주인수권증서의 상장거래 마지막 날 이후 제2영업일(2022년 4월 29일)까지 거래

주1)
상장거래 : 2022년 04월 21일부터 2022년 04월 27일까지(5영업일간) 거래 가능합니다.

주2)

계좌대체거래 : 신주배정통지일인 2022년 04월 12일(예정)부터 2022년 04월 29일까지 거래 가능합니다.

-> 신주인수권증서 상장거래의 결제일인
2022년 04월 29일
까지 계좌대체(장외거래) 가능하며, 동일 이후부터는 신주인수권증서의 청약권리 명세를 확정하므로 신주인수권증서의 계좌대체(장외거래)가 제한됩니다.

주3)
신주인수권증서는 전자등록발행되므로 실물은 발행되지 않습니다.

3) 특별계좌 소유주(기존 '명부주주')의 신주인수권증서 거래
a. '특별계좌 보유자(기존 '명부주주')'는 명의개서대행기관에 '특별계좌'에서 '일반전자등록계좌(증권회사 계좌)'로 신주인수권증서를 이전 신청한 후 금번 유상증자 청약 참여 또는 신주인수권증서의 매매가 가능합니다.
b. '특별계좌 보유자(기존 '명부주주')'는 신주인수권증서의 '일반 전자등록계좌(증권회사 계좌)'로 이전 없이 모집주선회사의 본ㆍ지점에서 직접 청약하는 방법으로도 금번 유상증자에 청약이 가능합니다. 다만 신주인수권증서의 매매는 명의개서대행기관에 '특별계좌'에서 '일반 전자등록계좌(증권회사 계좌)'로 신주인수권증서를 이전 신청한 후에만 가능하므로 이 점 유의하시기 바랍니다.

라. 기타 모집 또는 매출에 관한 사항

(1) 본 증권신고서는 공시심사 과정에서 일부 내용이 정정될 수 있으며, 투자판단과 밀접하게 연관된 주요 내용의 변경시에는 본 신고서상의 일정에 차질을 가져올 수 있습니다. 또한, 관계기관과의 업무진행 과정에서 일정이 변경될 수도 있으므로 투자자 여러분께서는 투자 시 이러한 점을 감안하시기 바랍니다.

(2) 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제120조 3항에 의거 본 증권신고서의 효력의 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.

(3) 본 증권신고서에 기재된 내용은 신고서 제출일 현재까지 발생된 것으로 본 신고서에 기재된 사항 이외에 자산, 부채, 현금흐름 또는 손익상황에 중대한 변동을 가져오거나 중요한 영향을 미치는 사항은 없습니다. 따라서, 주주 및 투자자가 투자의사를 결정함에 있어 유의하여야 할 사항이 본 증권신고서상에 누락되어 있지 않습니다.

(4) 금융감독원 전자공시 홈페이지(http://www.hantop.com)에는 당사의 사업보고서, 반기보고서, 분기보고서 및 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자의사를 결정하시는 데 참조하시기 바랍니다.

(5) 본 증권신고서의 예정 모집가액은 확정되어 있는 것은 아니며, 청약일 3거래일 전에 확정 발행가액을 산정함으로써 확정될 예정입니다. 또한, 본 증권신고서의 발행예정금액은 추후 주당 발행가액이 확정되는 내용에 따라 변경될 수 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.

5. 인수 등에 관한 사항

금번 (주)한탑의 주주배정 유상증자에서 하이투자증권(주)는 모집주선회사로, 투자중개업자로서 타인의 계산으로 증권의 발행ㆍ인수에 대한 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 영업으로 하게 되며, 자본시장과 금융투자업에 관한 법률상 증권의 인수업무를 수행하지 않습니다.

II. 증권의 주요 권리내용

※ 증권의 주요 권리내용과 관련하여 증권신고서 제출일 현재 당사 정관에 정함을 기재하였습니다.

1. 액면금액

제6조 【일주의 금액】
 이 회사가 발행하는 주식의 일주의 금액은 오백원으로 한다.

2. 주식의 발행 및 배정에 관한 사항

제5조 【발행예정주식의 총수】
 이 회사가 발행할 주식의 총수는 오억주로 한다.

제6조 【일주의 금액】
 이 회사가 발행하는 주식의 일주의 금액은 오백원으로 한다.

제9조 【주식의 종류】
① 이 회사가 발행할 주식의 종류는 기명식 보통주식과 기명식 종류주식으로 한다.
② 이 회사가 발행하는 종류주식은 이익배당에 관한 우선주식, 의결권 배제 또는 제 한에 관한 주식, 상환주식, 전환주식 및 이들의 전부 또는 일부를 혼합한 주식으로
 한다.

제9조의1 【종류주식의 수와 내용】
 ① 이 회사가 발행할(1종) 종류주식은 무의결권 배당우선 전환주식 (이하 이조에서 는 "종류주식"이라 함)으로 하며, 그 발행주식의 수는 무의결권 배당우선 상환주식의 수와 합하여 발행주식 총수의 25% 범위 내로 한다.
② 종류주식에 대하여는 액면금액을 기준으로 시중 금융기관 금리수준을 반영하여 
 발행시에 이사회가 정한 우선 비율에 따른 금액을 현금으로 우선 배당한다.
③ 보통주식의 배당률이 종류주식의 배당률을 초과할 경우에는 그 초과분에 대하여
 보통주식과 동일한 비율로 참가시켜 배당한다.
④ 종류주식에 대하여 어느 사업년도에 있어서 소정의 배당을 하지 못한 경우에는
 누적된 미배당분을 다음 사업년도의 배당시에 우선하여 배당한다. 
⑤ 종류주식에 대하여 소정의 배당을 하지 아니한다는 결의가 있는 경우에는 그
 결의가 있는 총회의 다음 총회부터 그 우선적배당을 한다는 결의가 있는 총회의
 종료시까지는 의결권이 있는 것으로 한다.
⑥ 이 회사가 신주를 발행하는 경우 종류주식에 대한 신주의 배정은 유상증자 및 주 식배당의 경우에는 보통주식에 배정하는 주식과 동일한 주식으로, 무상증자의 경우에는 그와 같은 종류의 주식으로 한다.
⑦ 종류주식의 존속기간은 발행일로부터 5년으로 하고 이 기간 만료와 동시에 보통
 주식으로 전환된다. 전환기간 만료일까지 소정의 배당을 완료하지 못한 경우에는 소정의 배당을 완료할 때까지 그 기간을 연장한다.
⑧ 전환으로 인하여 발행하는 주식에 대한 이익의 배당에 관하여는 제10조3의 규정 을 준용한다.

제9조의2 【종류주식의 수와 내용】
 ① 이 회사가 발행할(2종) 종류주식은 무의결권 배당우선 상환주식 (이하 이조에서 는 "종류주식"이라 함)으로 하며, 그 발행주식의 수는 무의결권 배당우선 전환주식의 수와 합하여 발행주식 총수의 25% 범위 내로 한다.
② 종류주식에 대하여는 액면금액을 기준으로 시중 금융기관 금리수준을 반영하여 
 발행시에 이사회가 정한 우선 비율에 따른 금액을 현금으로 우선 배당한다.
③ 보통주식의 배당률이 종류주식의 배당률을 초과할 경우에는 그 초과분에 대하여
 보통주식과 동일한 비율로 참가시켜 배당한다.
④ 종류주식에 대하여 어느 사업년도에 있어서 소정의 배당을 하지 못한 경우에는
 누적된 미배당분을 다음 사업년도의 배당시에 우선하여 배당한다.
⑤ 종류주식에 대하여 소정의 배당을 하지 아니한다는 결의가 있는 경우에는 그
 결의가 있는 총회의 다음 총회부터 그 우선적배당을 한다는 결의가 있는 총회의
 종료시까지는 의결권이 있는 것으로 한다.
⑥ 이 회사가 신주를 발행하는 경우 종류주식에 대한 신주의 배정은 유상증자 및 주 식배당의 경우에는 보통주식에 배정하는 주식과 동일한 주식으로, 무상증자의 경우에는 그와 같은 종류의 주식으로 한다.
⑦-1 종류주식은 다음 각 호에 의거 회사의 선택에 따라 상환할 수 있다.
 1. 상환가액은 발행가액+시중 금융기관 금리수준을 초과하지 않는 범위내에서 
 정한 가산금액으로 하며, 가산금액은 배당률, 시장상황 기타 종류주식의 발 행에 관련된 제반 사정을 고려하여 발행시 이사회가 정한다. 다만, 상환가액 을 조정할 수 있는 것으로 하려는 경우 이사회에서 상환가액을 조정할 수 있 다는 뜻, 조정사유, 조정의 기준일 및 조정방법을 정하여야 한다.
 2. 상환기간은 발행일 속하는 회계연도의 정기주주총회 종료일 익일부터 발행 후 5년이 되는 날이 속하는 회계연도에 대한 정기주주총회 종료일 이후 1개 월이 되는 날 이내의 범위에서 이사회가 정한다. 다만, 상환기간이 만료되었 음에도 불구하고 다음 각 호의 1에 해당하는 사유가 발생하면 그 사유가 해소될 때까지 상환기간은 연장된다.
 가. 상환기간 내에 상환하지 못한 경우
 나. 우선적 배당이 완료되지 아니한 경우
 3. 종류주식을 일시에 또는 분할하여 상환할 수 있다. 다만, 분할상환하는 경우 에는 회사가 추첨 또는 안분비례의 방법에 의하여 종류주식을 정할 수 있으 며, 안분비례시 발생하는 단주는 이를 상환하지 아니한다.
 4. 회사는 상환대상인 주식의 취득일 2주일 전에 그 사실을 그 주식의 주주 및 주주명부에 기재된 권리자에게 통지 또는 공고하여야 한다.
⑦-2 종류주식은 다음 각 호에 의거 주주가 회사에 대하여 상환을 청구할 수 있다.
 1. ⑦-1의 1호와 동일함.
 2. ⑦-1의 2호와 동일함. 다만 가목의 "상환기간"은 "상환청구기간"으로 본다.
 3. 주주는 종류주식 전부를 일시에 또는 이를 분할하여 상환해 줄 것을 회사에 청구할 수 있다. 다만, 회사는 상환청구당시에 배당가능이익이 부족한 경우 에는 분할상환 할 수 있으며 분할상환하는 경우에는 회사가 추첨 또는 안분 비례의 방법에 의하여 상환할 주식을 정할 수 있고, 안분비례시 발행하는 단주는 이를 상환하지 아니한다.
 4. 상환청구주주는 2주일 이상의 기간을 정하여 상환할 뜻과 상환대상주식을 회사에 통지하여야 한다.
⑧ 회사는 주식의 취득의 대가로 현금외의 유가증권(다른 종류의 주식은 제외한다) 이나 그 밖의 자산을 교부할 수 있다.

제10조 【신주인수권】
 ① 이 회사의 주주는 신주발행에 있어서 그가 소유한 주식수에 비례하여 신주의
 배정을 받을 권리를 가진다. 
② 회사는 제 1항 본문의 규정에도 불구하고 다음 각호의 어느 하나에 해당하는 
 경우 이사회의 결의로 주주 이외의 자에게 신주를 배정할 수 있다.
 1. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률의 규정에 의하여 신주를 모집하거나 
 인수인에게 인수하게 하는 경우
 2. 발행하는 주식총수의 100분의 20 범위내에서 우리사주조합원에게 주식을 우선
 배정하는 경우
 3. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위내에서 긴급한 자금조달, 
 운영자금 조달, 재무구조의 개선 등 경영상의 목적을 달성하기 위하여 국내외의
 투자자·금융기관 및 기관투자자(기존의 주주 포함)에게 신주를 발행하는 경우 
 4. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위내에서 자본시장과 금융투자 업에 관한 법률 제165조의6의 규정에 의하여 일반공모증자방식으로 신주를 발행하는 경우
 5. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위내에서 자본시장과 금융투자 업에 관한 법률 제165조의16의 규정에 의하여 주식예탁증서 (DR) 발행에 따라
 신주를 발행하는 경우
 6. 상법 제542조의3의 규정에 의하여 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 
 발행하는 경우
 7. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위내에서 경영상 필요로 외국인
 투자촉진법에 의한 외국인투자를 위하여 신주를 발행하는 경우 또는 외국인 
 금융/투자기관에게 신주를 발행하는 경우 
 8. 발행주식수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위내에서 신기술의 도입, 연구개 발, 새로운 사업분야의 진출, 생산·판매·자본제휴를 위하여 그 상대방 또는 국내외의 투자자·금융기관 및 그 투자자(기존의 주주 포함)에게 신주를 발행하는 경우 
③ 회사는 제2항 각 호 중 어느 하나의 규정에 의해 신주를 발행하는 경우 발행할
 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정한다. 
④ 신주인수권의 포기 또는 상실에 따른 주식과 신주배정에서 발생한 단주에 대한 
 처리방법은 이사회의 결의로 정한다. 

제10조의2 【주식매수선택권】
 ① 회사는 주주총회의 특별결의로 발행주식총수의 100분의 10의 범위내에서 주식
 매수선택권을 부여할 수 있다. 다만, 상법 제542조의3 제3항의 규정에 따라
 발행주식총수의 100분의 3의 범위 내에서 이사회의 결의로 주식매수선택권을
 부여할 수 있다. 이 경우 주식매수선택권은 경영성과 또는 주가지수 등에 연동
 하는 성과 연동형으로 부여할 수 있다. 
② 제1항 단서의 규정에 의하여 주식매수선택권을 부여하는 경우에는 그 부여 후
 처음으로 소집되는 주주총회의 승인을 얻어야 한다. 
③ 주식매수선택권을 부여받을 임직원은 회사의 설립과 경영, 해외영업, 기술혁신
 등에 기여하였거나 기여할 능력을 갖춘 회사의 이사, 감사 또는 피용자 및 상법
 시행령 제9조 제1항이 정하는 관계회사의 이사, 감사 또는 피용자로 한다.
 그러나 상법 제 542조의8 제2항 제5호의 최대주주(이하 최대주주라 한다)와
 주요주주 및 그 특수관계인에게는 주식매수선택권을 부여할 수 없다.
 다만 회사 또는 관계회사의 임원이 됨으로써 특수관계인에 해당하게 된 자
 (그 임원이 계열회사의 상무에 종사하지 아니하는 이사, 감사인 경우도 포함한다)
 에게는 주식매수선택권을 부여할 수 있다. 
④ 임원 또는 직원 1인에 대하여 부여하는 주식매수선택권은 발행주식총수의 100분 의 10을 초과할 수 없다.
⑤ 다음 각호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 이사회의 결의로 주식매수선택권의 
 부여를 취소할 수 있다.
 1. 주식매수선택권을 부여받은 자가 본인의 의사에 따라 사임 또는 사직한 경우
 2. 주식매수선택권을 부여받은 자가 고의 또는 과실로 회사에 중대한 손해를 
 입힌 경우
 3. 회사의 파산 등으로 주색매수선택권의 행사에 응할 수 없는 경우
 4. 기타 주식매수선택권 부여계약에서 정한 취소사유가 발생한 경우
⑥ 주식매수선택권의 행사로 교부할 주식은 기명식 보통주식으로 하며, 다음 각 호 의 1에서 정한 방법으로 부여한다.
 1. 주식매수선택권의 행사가격으로 새로이 기명식 보통주식을 발행하여 교부하는 방법
 2. 주식매수선택권의 행사가격으로 기명식 보통주식의 자기주식을 교부하는 방법
 3. 주식매수선택권의 행사가격과 시가와의 차액을 현금 또는 자기주식으로 교부하 는 방법
⑦ 주식매수선택권을 부여받은 자는 결의일부터 2년 이상 재임 또는 재직한 날부터 
 5년 내에 권리를 행사할 수 있다.
 다만, 결의일로부터 2년 내에 임직원의 사망, 퇴임이나 퇴직 또는 귀책사유없는
 기타 비자발적 퇴임이나 퇴직사유가 있는 경우를 제외하고는 주식매수선택권을
 행사할 수 있다.
⑧ 삭제
⑨ 주식매수선택권의 행사로 인하여 발행한 신주에 대한 이익의 배당에 관하여는
 10조의3 규정을 준용한다.

제10조의3 【신주의 배당기산일】
회사가 정한 배당기준일 전에 유상증자, 무상증자 및 주식배당에 의하여 발행한 
주식에 대하여는 동등배당한다.

3. 의결권에 관한 사항

제21조 【주주의 의결권】
 주주의 의결권은 1주마다 1개로 한다.

4. 배당에 관한 사항

제43조 【이익배당】
 ① 이익의 배당은 금전 또는 금전 외의 재산으로 할 수 있다.
② 제1항의 배당은 매결산기말 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자 에게 지급한다.
③ 이익의 배당을 주식으로 하는 경우 회사가 수종의 주식을 발행한 때에는 주주총 회의 결의로 그와 다른 종류의 주식으로도 할 수 있다.
④ 이익배당은 주주총회의 결의로 정한다. 다만, 제41조 제6항에 따라 재무제표를 
 이사회가 승인하는 경우 이사회 결의로 이익배당을 정한다. 

제43조의1 【분기배당】
 ① 회사는 이사회의 결의로 사업연도 개시일부터 3월, 6월 및 9월의 말일(이하 "분기
 배당 기준일"이라 한다)의 주주에게 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조
 의12에 따라 분기배당을 할 수 있다. 
② 제1항의 결의는 분기배당 기준일 이후 45일내에 하여야 한다.
③ 분기배당은 직전결산기의 대차대조표상의 순자산액에서 다음 각 호의 금액을
 공제한 액을 한도로 한다.
 1. 직전결산기의 자본의 액
 2. 직전결산기까지 적립된 자본준비금과 이익준비금의 합계액
 3. 직전결산기의 정기주주총회에서 이익배당하기로 정한 금액
 4. 직전결산기까지 정관의 규정 또는 주주총회의 결의에 의하여 특정목적을 위해
 적립한 임의준비금
 5. 상법시행령 제19조에서 정한 미실현이익
 6. 분기배당에 따라 당해 결산기에 적립하여야 할 이익준비금의 합계액
④ 제1항의 분기배당은 분기배당 기준일 전에 발행한 주식에 대하여 동등배당한다.
⑤ 제9조의 1의 우선주식에 대한 분기배당은 보통주식과 동일한 배당률을 적용한다.

제44조 【배당금지급청구권의 소멸시효】
 ① 배당금의 지급청구권은 5년간 이를 행사하지 아니하면 소멸시효가 완성한다.
② 제1항의 시효의 완성으로 인한 배당금은 이 회사에 귀속한다.

III. 투자위험요소

1. 사업위험

가. 제분산업의 성장성 정체 위험 

당사가 영위하는 제분산업은 주요 원재료인 원맥을 수입, 가공하여 밀가루를 생산 및 판매하는 산업입니다. 제분산업은 제빵, 제과, 제면 등 다양한 식품산업의 기초 소재인 밀가루를 생산하여 국민식생활을 책임져 왔으며 연간 2백만톤 전후의 생산시장규모를 형성하고 있는 성숙단계의 산업입니다. 제분 산업은 기초 생활필수품이라는 특성으로 인해 수요가 안정적으로 지속되고 있으며 수요탄력성이 낮아 가격의 변동에도 수요량의 변화가 적은 편이며, 다른 산업 대비 경기불황에 대한 영향력이 적어 안정성이 높은 편입니다. 다만, 장기적으로 고령화 및 출산율 저하로 인한 국내 소비 인구 감소, 식생활의 웰빙화와 같은 생활양식의 변화와 COVID-19의 장기화로 인한 대내외 경기 침체 및 이에 따른 소비 심리 둔화 등 여러 가지 대내외 요소로 인해 향후 산업의 성장 정체가 지속될 수 있는 점 투자자 여러분께서는 유의하시기 바랍니다.

당사가 영위하는 제분산업은 주요 원재료인 원맥을 수입, 가공하여 빵, 제과, 제면 등다양한 식품산업의 기초 소재인 밀가루를 생산하는 산업입니다. 제분산업은 오랜기간 국민식생활을 책임져왔으며, 연간 2백만톤 전후의 생산시장규모를 통해 약 2조원대 소비시장을 형성하고 있는 성숙단계의 산업입니다. 제분산업은 최대 수요처는 식품가공업체인 대기업 위주로 형성되어 있으며 인간 생활에 필수요소적인 재화를 공급하는 측면에서 수요 변동이 계절적 영향력이 적고 경기불황에 대한 영향력이 적어 타 산업대비 안정성이 높은 편입니다. 다만, 출산율 감소에 따른 국내 소비 인구 감소 및 식생활의 변화 등으로 인한 향후 성장성은 제한적일 것으로 예상됩니다. 현재는 국내 제분산업은 당사를 포함하여 총 7개사가 한국제분협회에 등록되어 총 10개 공장을 가동 중이며 원료인 밀을 수입,가공하여 국내 총 소비량의 약 99%이상을 공급중입니다.

[국내 제분 시장 구분]
(기준 : 2019년 말) (단위 : 천톤, %)

구분
국내 가공밀가루
수입밀가루
밀가루 총 소비량

유통물량
1,992
15
2,007

비율
99.25%
0.75%
100.00%

출처 : 한국제분협회

국내 제분산업은 과거 식량이 부족으로 어려움을 겪던 1950년대 한국전쟁 중에 태동하여 1960년대 시설확정기를 거쳐 1970년대 이후 산업화와 베이비붐 시대를 통한인구증가에 힘입어 비약적인 성장을 이루었습니다. 하지만 1990년 대 이후 IMF 외환위기 시점을 기점으로 제분산업은 성숙기 산업에 접어 들었으며, 일부 수익성이 떨어지는 회사 및 공장의 경우 폐쇄 및 인수통합의 과정을 거쳤습니다.

국내 제분시장은 1970년대 최초로 연간 100만톤 이상의 소비시장을 형성하기 시작하였으며, 1인당 30(Kg)초반대를 소비하기 시작하였습니다. 이후 현재까지 경제성장및 인구증가를 통하여 1인당 연간 소비량은 2019년 기준 34(Kg), 연간 국내 총 소비량은 200만톤을 기록하며 점진적으로 성장하였습니다. 다만, 식품이라는 기초 필수 소비재 특성으로 인하여 한국 GDP의 일정 성장 이후에는 1인당 밀가루 소비량의 성장은 정체구간이며, 인구 증가가 소비량을 견인하였습니다.

[최근 밀가루 총 소비량 및 1인당 소비량 추이]

(단위 : 톤, %, Kg)

구분
소비량
합 계
증감율
추계인구
1인당
소비량

제분가공
기타

2017년
2,182,223
43,166
2,225,389
1.96%
51,361,911
43.33

2018년
2,159,095
39,680
2,198,775
-1.20%
51,585,058
42.62

2019년
2,168,572
76,270
2,244,842
2.10%
51,764,822
43.37

2020년
2,158,090
27,352
2,185,442
-2.65%
51,836,239
42.16

2021년
2,202,763
24,530
2,227,293
1.91%
51,744,876
43.04

자료: 한국제분협회 사업보고서, 통계청 추계인구
주1) 1인당소비량 = 밀가루 총소비량 / 추계인구(통계청 자료)

밀가루는 주로 제면, 제과, 제빵의 원재료 사용되며 제분산업에서 가장 큰 소비 비중을 차지하고 있습니다. 최근 건강에 대한 관심 등으로 인해서 기능성 밀가루의 소비 비중이 점차 증가하고 있으며 최근에는 국내 제분회사들의 고품질 제품 생산, 밀가루에 첨과물을 넣어 가공한 프리믹스를 일본으로 수출하여 소비자 폭을 확대하거나, 밀가루 성분의 연구 및 개발을 통해 기능성 밀가루 상용화에 노력하고 있어, 향후 사업의 다각화를 통한 성장이 가능할 것으로 보입니다.

2021년말 기준 한국제분협회에 등록되어 있는 제분회사는 7개사 총 10개의 공장이 가동중이며 CJ제일제당, 대한제분, 사조동아원 대기업 3사를 중심으로 다소 과점시장이 유지되고 있습니다. 당사는 농심, 팔도 등 대기업 B2B 거래처를 주요 판매채널로 하여 국내 제분산업내에서 4%대의 시장점유율을 과거부터 현재까지 지속적으로 유지 중입니다.

[국내 제분시장 최근 4개년 생산량 기준 시장점유율]
 (단위 : 연간%)

구 분
2018년
2019년
2020년
2021년

대기업 3사
75.33%
76.46%
75.47%
73.03%

한탑
4.15%
4.13%
4.09%
4.47%

기타 3사
20.52%
19.41%
20.44%
22.50%

합계
100.00%
100.00%
100.00%
100.00%

자료: 당사제시자료
주1) 대기업 3사는 CJ제일제당, 대한제분, 사조동아원의 시장점유율 합계
주2) 기타 3사는 대선제분, 삼화제분, 삼양사의 시장점유율 합계

제분산업 태동기부터 현재까지 지속적으로 성장하여 왔지만 COVID-19 장기화로 인한 소비자심리지수 하락 등 대외적인 변수가 작용하여 소비침체로 인한 가동율 저하로 인해 장치산업의 특성인 고정비용이 증가한다는 점과, 낮은 부가가치와 업체간의 과당경쟁, 정부의 물가안정대책에 따른 가격결정력 저하, 해외 의존의존도가 높은 원재료인 밀의 국제가격 상승 및 환율상승 효과 등으로 인해 수익구조가 취약해 질 가능성이 있습니다. 

또한, 통계청의 장래인구추계에 따르면 국내 인구는 2028년 5,194만명까지 증가한 후 감소할 것으로 예상되며 2067년 약 3,929만명(중위 추계)에 이를 전망입니다. 인구성장률은 2029년부터 마이너스 인구성장을 시작하여 2067년 -1.26% 수준에 이를전망입니다. 또한 신생아 수 감소, 노령인구 증가 등의 인구구조 변화도 전망되어 향후 국내 제분 산업의 기대수요에 부정적인 영향을 끼칠 위험이 있습니다.

[국내 총인구 및 인구 변동 추이]

과거 및 미래 국내 총인구 변동.jpg
과거 및 미래 국내 총인구 변동

자료: 통계청 '장례인구추계' 1970~2070

국내 밀가루 소비량은 대체적으로 5%로 내외의 증감율을 보이고 있음에도 불구하고지속적인 인구증가률 감소로 인하여 추가적인 소비증가율은 보이지 않고 있습니다. 또한 국민 대다수가 쌀을 주식으로 삼고 있다는 점과 정부의 쌀소비 촉진 지원책 등이 밀가루 소비량 확대를 한정시키는 요인으로 작용하고 있는 점으로 인해 향후 성장성은 제한적일 수 있는 점 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

나. 전방산업(축산업) 관련 위험 및 사료산업 경쟁 심화 관련 위험

당사가 영위하는 사료산업은 양계, 양돈, 낙농업 등 축산업의 기초산업으로 과학적인 설계기술을 바탕으로 각종원료를 저장, 분쇄, 혼합, 계량, 가공하는 공정을 거쳐 위생적이고 안전한 제품을 생산함으로써 가축의 성장에 필요한 영양소를 고르게 공급하는 산업입니다. 사료산업의 수요는 전방산업인 축산업과 밀접한 상관관계에 있으며, 국내에서 생산된 사료의 경우 대부분 국내에서 소비되고 있습니다. 사료산업은 국내GDP 증대에 따라 국민 식습관의 변화로 육류 소비량이 증가하면서 지속적으로 성장하여 왔습니다. 다만, 사료산업은 진입장벽이 상대적으로 낮아 시장내 경쟁 심화로 인한 당사 수익성이 악화될 위험이 존재합니다.

당사가 영위하는 사료산업은 양계, 양돈, 낙농업 등 축산업의 기초산업으로 과학적인설계기술을 바탕으로 각종원료를 저장, 분쇄, 혼합, 계량, 가공하는 공정을 거쳐 위생적이고 안전한 제품을 생산함으로써 가축의 성장에 필요한 영양소를 고르게 공급하는 산업입니다. 사료산업은 축산업이 영위되기 위해 필수적 요소이며, 2021년 기준 2천1백만톤 전후의 생산 시장을 형성하고 있으며, 연간 매출액 8조원 이상의 시장입니다. 사료산업의 수요는 전방산업인 축산업과 밀접한 상관관계에 있으며, 국내에서 생산된 사료의 경우 대부분 국내에서 소비되고 있으며, 계절적인 영향이나 경기불황에 따른 수요 변동이 다른 산업 대비 적은 편입니다. 

사료산업은 국내GDP 증대에 따라 국민 식습관의 변화로 육류소비량이 증가하면서 지속적으로 성장하여 왔습니다. 2001년 기준 국내 배합사료 총 생산량은 연간 1,477만톤이였으나, 식습관 변화 및 경제성장에 힘입어 2021년 기준 2,093만톤으로 20년간 약 42% 성장하였습니다. 

[배합사료 생산실적(축종별)]

(단위 : 톤)

축종별
양계용
양돈용
낙농용
비육용
기타
합계

1997
3,762,959
5,061,792
2,086,602
4,366,531
572,074
15,849,958

1998
3,423,341
4,917,762
1,833,196
3,605,432
373,729
14,153,460

1999
3,845,544
4,872,431
1,915,905
3,739,155
483,281
14,856,316

2000
3,866,969
5,214,648
1,891,561
3,339,686
619,357
14,932,221

2001
3,873,545
5,549,480
1,770,809
2,759,854
819,981
14,773,669

2002
4,053,177
5,949,977
1,764,410
2,752,883
1,081,232
15,601,679

2003
3,907,482
5,663,340
1,744,215
2,926,271
1,015,823
15,257,131

2004
3,836,210
5,419,107
1,632,431
3,044,571
818,743
14,751,062

2005
4,203,365
5,169,675
1,587,452
3,292,880
826,207
15,079,579

2006
4,267,345
5,175,067
1,539,243
3,573,731
919,595
15,474,981

2007
4,403,051
5,409,210
1,449,231
3,880,384
1,006,338
16,148,214

2008
4,285,756
5,306,987
1,370,319
4,164,606
1,003,272
16,130,940

2009
4,462,660
5,331,898
1,310,728
4,309,808
1,066,121
16,481,215

2010
4,658,257
5,534,945
1,291,589
4,761,375
1,287,463
17,533,629

2011
4,748,375
4,481,696
1,239,754
4,792,196
1,402,405
16,664,426

2012
4,822,358
5,685,466
1,336,115
5,142,859
1,492,752
18,479,550

2013
4,790,279
6,136,417
1,331,537
5,212,982
1,465,091
18,936,306

2014
5,171,664
5,962,419
1,339,743
4,950,720
1,273,774
18,698,320

2015
5,671,200
6,091,996
1,329,266
4,567,051
1,442,626
19,102,139

2016
5,812,549
6,256,833
1,251,575
4,542,915
1,517,009
19,380,881

2017
5,432,060
6,365,550
1,191,520
4,567,431
1,354,361
18,910,922

2018
5,953,208
6,554,252
1,195,893
4,636,863
1,495,321
19,835,537

2019
6,195,853
6,850,478
1,188,475
4,790,853
1,510,406
20,536,065

2020
6,259,795
6,920,657
1,208,005
5,050,393
1,527,114
20,965,964

2021
6,014,469
6,932,414
1,229,726
5,384,825
1,367,141
20,930,596

자료: 농림수산식품부(최근통계자료)
주1) 기타 : 기타동물용(말, 양, 개, 사슴 등), 농가자가배합사료원료, 프리믹스사료

국내 사료산업은 축산업의 발전과 더불어 성장하고 있고, 이러한 성장세는 90년대 중후반부터 완만해지면서 사료산업이 전체적으로 성숙기로 접어든 모습을 보이고 있습니다. 국내 사료산업은 현재 농협과 한국사료협회에 소속된 민간사료회사와 기타업체 등으로 구성되어 있으며 농협을 중심으로 하여 경쟁시장을 형성하고 있으며 최근 경쟁이 상당히 심화된 상태입니다. 사료산업은 진입장벽이 상대적으로 낮아 시장내 경쟁 심화로 인한 판매단가 하락이 당사 수익성을 악화시킬 위험이 존재합니다.

다. 전염병 발생에 따른 위험

당사가 영위하는 사료산업의 전방산업은 축산업으로 양계, 양돈, 낙농업 등의 가축 사육규모에 따라 당사 제품 생산량에 직접적인 영향을 받고 있습니다. 축산업의 경우 조류인플루엔자(AI), 구제역 과 같은 바이러스나 세균 등에 의한 질병 발생으로 폐사 혹은 살처분 되는 상황이 발생할 수 있으며, 동물성 전염병의 피해 규모 또한 증대되고 있습니다. 해당 질병은 전염성으로 인하여 해당지역 및 인근 지역 가축 농가의 사육두수 감소에 직접적인 영향을 미치며, 이는 당사의 주요 제품인 사료 수요 감소에 직접적인 영향을 끼쳐 당사의 수익성에 부정적 영향을 미칠 수 있는 점 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

사료산업의 전방산업은 축산업으로 양계, 양돈, 낙농업 등의 가축 사육규모에 따라 당사 제품 생산량에 직접적인 영향을 받고 있습니다. 당사의 사료사업부는 경상도 지역의 양계 농장을 주요 거래처로 삼아 사업을 영위하고 있습니다. 양계 농장의 경우 조류인플루엔자(AI)같은 바이러스나 세균 등에 의한 질병 발생으로 폐사 혹은 살처분 되는 상황이 발생할 수 있으며, 동물성 전염병의 피해 규모 또한 증대되고 있습니다.해당 질병은 전염성으로 인하여 해당지역 및 인근 지역 가축 농가의 사육두수 감소에직접적인 영향을 미치며, 이는 당사의 주요 제품인 사료 수요 감소에 직접적인 영향을 끼쳐 당사의 수익성에 부정적 영향을 미칠 수 있는 점 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

조류인플루엔자는 육용오리, 산란계를 중심으로 사육용 조류에게 피해를 주는 급성 바이러스성 전염병입니다. 병원성에 따라 고병원성 조류인플루엔자와 저병원성 조류인플루엔자로 구분되며 고병원성 조류인플루엔자는 국내에서 제1종 가축 전염병으로 분류됩니다. 조류인플루엔자는 주로 직접 접촉에 의해서 전파되며, 감염된 닭의 분변 1그램에는 십만 내지 백만 마리의 닭을 감염시킬 수 있는 고농도의 바이러스가 포함되어 있습니다. 이러한 바이러스는 오염된 차량(특히 분뇨차량)이나 사람, 사료, 사양 관리기구 등을 통해 전염이 일어나며, 가까운 거리는 오염된 쥐나 야생조류에 의해서도 전파될수 있습니다. 계사 내의 아주 근접한 거리에서는 오염된 물, 사료, 기침으로 인한 비말 등에 의해서도 전염될 수 있으며, 바로 인접한 농가 간에는 바이러스에 오염된 공기 중의 부유물이 바람에 의해 이동함으로써 전파가 일어날 수 있습니다. 

[연도별 AI발생 농가수]
 (단위 : 농가수)

연도/지역
경기도
전라남도
충청북도
전라북도
충청남도
경상남도
기타
연도별 합계

2003
2
2
6
-
3
-
6
19

2004
2
-
-
-
3
1
-
6

2006
-
-
-
4
2
-
-
6

2007
1
-
-
-
3
-
-
4

2008
6
2
-
18
1
2
16
45

2010
-
-
-
2
1
-
-
3

2011
17
23
-
1
5
1
3
50

2014
29
78
56
50
26
3
10
252

2015
26
43
35
21
6
1
5
137

2016
100
15
85
29
51
3
21
304

2017
24
29
-
41
12
4
14
124

2018
5
5
1
-
3
-
-
14

2020
10
9
2
9
4
-
3
37

2021
30
23
13
10
9
9
9
103

2022
3
2
6
6
8
-
-
25

지역별 합계
255
231
204
191
137
24
87
1,129

자료: 농림축산식품부 공공데이터 포괄(가축전염병정보제공)

농림축산식품부 농림축산검역본부에서 공개하는 가축질병발생정보에 따르면 고병원성 조류인플루엔자는 2003년부터 2022년 현재까지 총 1,129개 농가에서 발생하였는데 2014년 250개 농가에서 2015년 138개 농가로 감소 후 다시 2016년 304개 농가로 급증하는 등 사회전반적으로 조류인플루엔자에 대한 학습효과에 따른 사전 예방 노력에도 불구하고 언제든지 발생할 수 있음을 의미합니다. 

당사의 사료 사업부는 경상남도 양산에 위치하여 인근 지역 양계 농가를 주요 매출처로 영업을 영위하여 왔습니다. 국내 조류인플루엔자의 지역별 발생 농가수에 대한 통계상 전라도, 충청도, 경기도 지역이 주요 발생지이며, 당사 사료 사업부가 위치한 경상남도 지역은 발병률이 낮은 편입니다. 다만, 야생철새의 이동, 해외 방문자 등 지역간 사람의 이동에 의해 장거리 전파가 가능한점, 전파력이 강한 점 등 전염병의 특성상 어느 곳에서나 발생할 수 있습니다. 향후 고병원성 조류인플루엔자가 발생할 경우 언론매체 등에 크게 노출되어 해당 축종뿐만 아니라 육류 전체 소비량이 급감할 수 있으며 일부 전염 판정을 받은 농가에서는 살처분 등으로 인한 사육두수 감소와 더불어 당사와 인접한 농가에서 발생시 당사의 임시 휴업 등을 야기할 수 있으며, 이는 당사의 영업활동에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점을 유의하시기 바랍니다.

라.
원재료가격 변동으로 인한 원가율 상승 및 수익성 악화 위험

당사가 영위하는 제분 및 사료산업은 주요 원재료인 밀, 옥수수 및 대두박 등을 해외에서 수입하여 가공하는 산업으로 원재료 국제시세의 변동이 당사의 수익성에 영향을 미칩니다. 당사는 주요 원재료인 곡물을 호주, 미국 지역을 중심으로 수입하고 있으며 국제 곡물가격은 글로벌 수급 및 해외 생산량에 의해 결정되고 있는바 이상기후, 미ㆍ중 무역분쟁, 코로나19 사태, 러시아ㆍ우크라이나 분쟁사태와 같은 외부환경적 요인들에 의해 국제 곡물가격폭이 확대될 가능성이 있습니다. 따라서 국제 곡물가격 변동으로 인하여 원재료 가격이 상승할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠수 있는 점 투자자 여러분께서는 유의하시기 바랍니다.

당사가 영위하는 제분 및 사료산업은 주요 원재료인 밀, 옥수수 및 대두박 등을 해외에서 수입하여 가공하는 산업으로 원재료 국제시세가 당사 수익성에 영향을 미칩니다. 당사는 주요 원재료인 곡물을 호주, 미국 지역을 중심으로 수입하고 있으며 최근 당사의 원재료 수입가격은 2020년 대비 2021년 및 현재까지 큰 폭으로 상승하는 추이를 보이고 있습니다. 이는 코로나19 불확실성으로 인하여 주요 밀 수출국인 미국, 호주 및 남미의 생산량 감소와 중국의 수요 강화, 미ㆍ중 무역분쟁, 러시아ㆍ우크라이나 분쟁사태 등 외부 불확실성 증가로 인해 상승하였으며, 향후에도 상기와 같은 글로벌 불확실성으로 인해 가격인상폭이 확대될 위험이 존재합니다.
원재료 글로벌 수급에 따라 국제곡물가격이 상승할 경우 당사 수익성에 부정적인 영향을 줄 수 있는점 투자자 여러분께서는 유의하시기 바랍니다.

당사의 제조원가(2021년 별도 기준 60,137백만원)에서 원재료비는 약 90%를 차지하는 것으로 파악되고 있습니다.
상기와 같이 당사를 포함하여 제분 및 사료산업은 매
출원가에서 원재료비가 중요한 비중을 차지하고 있으며 원재료 조달가격에 따라 당사의 이익률에 많은 영향을 미칩니다.

[주요 원재료의 현황]

(단위 : 백만원)

사업부문
매입유형
품 목
구체적용도
매입액(비율)
비 고

제 분
배 합 사 료
배 합 사 료
수 입
수 입
국 내
원 소 맥
옥수수 外
정제유지外
원 재 료
원 재 료
원 재 료
37,381(66,58%)
13,137(23.40%)
5,627(10.02%)
-

합 계
-
-
-
56,145 (100%)
-

자료: 당사 2021년 사업보고서

[주요 원재료 가격 변동추이]

(단위 : 원/MT)

품 목
제63기
제62기
제61기

제분사업부
수 입
374,123
341,622
344,671

사료사업부
수 입
364,413
307,956
309,978

내 수
487,041
443,201
368,803

자료: 당사 2021년 사업보고서

국제곡물시장은 수요의 변동성은 높지 않은 반면, 공급의 변동성은 러시아, 미국, 아르헨티나, 호주, 브라질 등 주요 생산국의 작황과 경작지 면적 변화에 따라 높게 나타나고 있으며, 공급 요인에 따라 국제곡물가격이 변동하는 특성을 보이고 있습니다. 또한 국제곡물거래에 있어 소수의 다국적 곡물기업들이 시장지배력을 바탕으로 가격결정력을 행사하고 있어, 국제곡물가격의 변동성은 높은 수준으로 나타나고 있습니다.

국제 곡물가격은 2015년 이전까지는 소비시장 침체장기화 및 농업기술 발전에 따라옥수수 등 곡물 생산량의 증가가 공급과잉을 유발했으며 이로인해 곡물가격은 하락하였습니다. 하지만 2015년 이후 글로벌 이상기후(엘리뇨, 라니뇨 등) 현상이 발생하면서 국제 곡물가격은 점진적인 상승을 시작하였습니다. 유럽식량농업기구(FAO, Food and Agriculture Organization of the United Nations)의 발표에 따르면, 식량가격지수는 2016년 88.3에서 2018년 100.6까지 점진적인 상승을 하였으며, 2019년 미ㆍ중무역전쟁, 코로나 19 사태로 2021년 말 식량가격지수는 140.5까지 급하게 상승을 하였습니다.

[국제 밀 선물가격 동향]

(단위: USD/톤)

밀 월별 가격 동향.jpg
밀 월별 가격 동향

자료: 한국농수산식품유통공사 통계자료(2021년 12월 국제 곡물시장 동향)

[국제 옥수수 선물가격 동향]

(단위: USD/톤)

옥수수 월별 가격 동향.jpg
옥수수 월별 가격 동향

자료 : 한국농촌경제연구원(세계곡물시장동향)

향후 글로벌 경기회복에 따른 곡물 수요의 증가와 이상기후에 따른 공급부족 현상이 지속될 경우 국제 곡물가격은 추가적인 상승을 할 수 있습니다. 이에 따른 원가 상승분을 판매가격 책정시 반영하지 못할 경우 당사의 수익성에 악영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

[사업부별 연도별 평균 제품 단가]

구분
2021년
2020년
2019년
2018년
2017년
2016년

제분사업부
(원/20kg)
10,759
10,260
10,986
10,932
9,760
10,707

사료사업부
(원/25kg)
10,542
9,451
9,511
9,596
9,054
9,570

자료 : 당사 제공자료
주1) 산출기준 : 제분 및 사료제품 시장가격에 의한 총 평균법으로 산출함
주2) 주요 가격변동 원인 : 국제곡물가 및 환율의 등락으로 인한 시장가격의 조정

마.
국제 운임가격 변동으로 인한 원가율 상승 및 환율변동 관련 위험

당사가 영위하는 제분 및 사료산업은 주요 원재료인 밀, 옥수수 및 대두박 등을 해외에서 수입하고 있으며, 수입량의 대부분을 해상운송을 통하여 조달하고 있습니다. 따라서 원재료 매입액에서 운임가격이 차지하는 비중이 유의미하며, 국제 운임가격이 당사의 수익성에 영향을 미칩니다. 당사는 주요 원재료인 곡물을 호주, 미국 지역을 중심으로 수입하고 있으며, 운송기간은 적게는 20일, 길게는 30일 이상 소요됩니다. 국제 운임가격은 원유가격 및 글로벌 해상 운송 수요 등 외부적 환경에 노출되어 있으며, 최근 코로나19사태장기화 및 러시아,우크라이나 사태 등으로 인하여 운임가격 변동성이 확대되고 있는 추세입니다. 향후 국제정세 영향으로 국제 운임가격이 상승할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠수 있는 점 투자자 여러분께서는 유의하시기 바랍니다.

당사는 원재료인 곡물의 대부분을 미국, 호주, 캐나다 등으로 수입하고 있으며,운송기간은 적게는 20일, 길게는 30일 이상 소요되는 해외 수입에 의존하고 있으며, 해상운임의 상승은 당사 수익에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 벌크선운임 지수인 Baltic Dry Index(BDI, 세계 해운업계의 경기상황을 나타내는 대표적 지수로 석탄, 철광석과 같은 원자재와 곡물을 운반하는 벌크선의 시황을 나타냄)는 하향 안정세를 보여왔으나, 2016년 중국 건설경기 활성화에 따른 철광석, 석탄 수입의 증가, 유럽의 석탄 수요 증가로 상승하였습니다. BDI지수는 2017년 하락세를 보이기도 하였으나 철광석, 석탄 수송 수요의 증가와 원자재 가격 상승 및 해상 물동량 증가로 다시상승하여 2018년까지 약 1,353pt 수준으로 회복하였습니다. 2019년에는 브라질 댐 붕괴 사고의 여파와 중국의 자국 석탄 생산 증가로 인한 수입감소 등으로 수요가 위축되면서 BDI 지수가 급락하였고, 이후 브라질의 철광석 공급능력 회복 및 중국의 재고 구축 수요 증가, 대서양 선적 석탄 물동량 증가 및 남미 곡물 수요 강세 등 수요측면에서의 회복으로 BDI 지수가 상승하였습니다. 

하지만 2020년에는 다시 COVID-19에 의한 세계 경기 침체와 더불어 BDI 지수의 가파른 하락이 불가피하였으나, 하반기부터는 미국과 중국의 경기 부양책에 의한 인프라 투자로 철광석 등 원자재 수요가 급격히 늘어나며 다시 BDI가 상승하였습니다. 2021년에는 최근 중국 및 주요국의 경기 회복등으로 철광석과 석탄 등의 물동량이 회복세를 나타내며 지속적인 상승세를 나타내었으며 2021년 3분기말 평균 BDI지수는 3,700pt수준을 기록하였습니다. 2021년 10월 BDI지수가 일부 하락하였는데 이는 브라질-호주간 철광석 가격 스프레드가 확대되면서 무역에 의한 철광석 거래 차익의 기회가 줄어든 것이 일부 원인으로 작용하였습니다. 또한 이후에도 중국 정부의 규제와 헝다 사태로 건설 경기가 얼어붙으면서 중국의 철광석 수입과 철강 생산량이 줄어듦에 따라 BDI지수는 안정세를 회복하는 추세를 보이고 있습니다. 다만 향후 오미크론 변이 확산과 에너지 가격 급등락에 따라 BDI가 향후에도 급등락할 가능성이 있기에 BDI지수 추이에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단되며, 국제 운임가격의 상승은 당사 수익성에 부정적인 영향을 미치는 점 투자자분들께서는 유의하시기 바랍니다.

[국제 벌크선 운임지수(BID) 추이]

bid 지수.jpg
bid 지수

자료
: 블룸버그 조회자료

바.
국제 환율 변동으로 인한 원가율 상승 및 이익률 감소와 관련된 위험

당사의 주요 매출은 내수에서 발생하는 반면, 원재료 매입의 경우 해외 수입의존도가 높아 환율변동에 따른 위험분산이 이루어지지 않는 관계로 당사 손익은 환율 변동 위험에 노출되어 있습니다. 제분 및 사료 산업의 주요 원재료의 대부분을 해외에서 수입하고 있으며 해외수입시 환율에 따라 원재료 매입 가격 및 운임비용의 변동이 발생하여 원가율에 큰 영향을 끼칩니다. 최근 미 연준의 통화정책, 코로나19사태 등 국제정세 변동으로 인하여 환율의 변동성 확대로 인한 원재료 수입가격 상승할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠수 있는 점 투자자 여러분께서는 유의하시기 바랍니다.

당사의 주요 매출은 내수에서 발생하는 반면, 원재료 매입의 경우 해외 수입의존도가높아 환율변동에 따른 위험분산이 이루어지지 않는 관계로 당사 손익은 환율 변동 위험에 노출되어 있습니다. 제분 및 사료 산업의 주요 원재료의 대부분을 해외에서 수입하고 있으며 해외수입시 환율에 따라 가격변동이 발생하여 원가율에 큰 영향을 끼칩니다. 최근 미 연준의 통화정책, 코로나19사태 등 국제정세 변동으로 인하여 환율의 변동성 확대로 인한 원재료 수입가격 상승할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠수 있는 점 투자자 여러분께서는 유의하시기 바랍니다.

[최근 5년간 원/달러 환율 변화]

(단위 : 원/USD)

환율추이

자료: 서울외국환중개
주) 2017.01.01~2022.02.17 매매기준율

상기와 같이 최근 원/달러 환율 추이를 살펴보면, 2020년에는 초기 코로나19 확산에 따른 경제 침체 우려 등으로 인하여 3월 최대 1,280원까지 급등하였습니다. 그러나, 미국의 저금리 정책 장기화 및 경기부양책을 위한 화폐 공급 증가 예상 등으로 인하여 달러 가치가 점차 하락하여 2020년 12월에는 1,085원까지 하락하였습니다. 2021년 들어 미국이 테이퍼링 계획 발표와 금리 인상을 예고함에 따라, 원달러 환율은 점점 상승하는 모습을 보였으며 2021년 12월 30일 기준 원달러 환율은 1,188.8원/$를 기록하였습니다. 이후 2022년 들어 미 연준에서 조기긴축 가능성을 언급하면서 원달러 환율은 1,200원을 돌파하는 모습을 보였습니다. 이처럼, 향후 미 연준의 통화정책, 코로나19 사태 등에 따라 환율의 변동성은 커질 수 있으며 당사는 환율에 따라 수익성이 변동할 수 있으므로 이에 대하여 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다.

2. 회사위험

[투자자 주의사항]

■ 본 공시서류에 포함된 2019년, 2020년, 2021년 재무정보는 외부감사인으로부터 감사를 받은 재무제표입니다. 당사의 2019년의 재무정보는 회계법인 상지원, 2020년 및 2021년의 재무정보는 신우회계법인이 외부감사인의 지위에서 감사를 진행하였습니다.

[주요 재무사항 총괄표]

(K-IFRS, 연결 및 별도)
(단위: 백만원, %, 배)

구분
2021년
(제63기)
2020년
 (제62기)
2019년
 (제61기)

결산기준
연결
별도
연결
별도
연결
별도

외부감사인의 감사의견
적정
적정
적정
적정
적정
적정

계속기업 관련 불확실성 의견표명 및 내부회계관리제도 검토의견
주1)
주2), 주3)
주4)
주5), 주6)
부
부

1. 자산총계
136,457
133,224
140,019
136,475
129,107
125,834

- 유동자산
37,101
31,267
36,232
30,699
54,385
48,061

2. 부채총계
84,054
81,257
80,961
77,684
93,219
88,331

- 유동부채
74,925
72,816
73,655
70,990
81,318
77,441

3. 자본총계
52,403
51,967
59,058
58,792
35,889
37,503

4. 부채비율 (%)
160.40%
156.36%
137.09%
132.13%
259.74%
235.53%

5. 유동비율 (%)
49.52%
42.94%
49.19%
43.24%
66.88%
62.06%

6. 총차입금(천원)
72,882
72,294
70,619
69,702
80,360
74,544

- 차입금의존도
53.41%
54.26%
50.4%
51.1%
62.2%
59.2%

7. 영업활동 현금흐름
(5,616)
(4,957)
(2,755)
(4,592)
(458)
(593)

8. 투자활동 현금흐름
2,002
1,926
3,242
3,796
(2,192)
(2,798)

9. 재무활동 현금흐름
4,478
4,629
(4,808)
(3,106)
(3,361)
(2,596)

10. 현금 및 현금성자산 기말 잔고
3,025
1,918
2,161
320
6,482
4,222

11. 매출액
78,892
67,025
77,324
60,187
92,249
64,344

12. 매출원가
70,258
61,728
67,128
54,873
81,987
60,213

13. 매출총이익
8,634
5,297
10,196
5,314
10,262
4,131

14. 판매비와관리비
13,265
9,230
20,505
15,388
18,040
11,181

15. 영업이익(손실)
(4,631)
(3,933)
(10,309)
(10,073)
(7,777)
(7,050)

- 영업이익률
-5.87%
-5.87%
-13.33%
-16.74%
-8.43%
-10.96%

16. 당기순이익(손실)
(9,711)
(9,571)
(15,640)
(17,907)
(6,664)
(5,229)

- 당기순이익률
-12.31%
-14.28%
-20.23%
-29.75%
-7.22%
-8.13%

출처: 당사 정기보고서

[2021년 사업연도 감사보고서]

주1) 계속기업 관련 중요한 불확실성(연결감사보고서)

재무제표에 대한 주석 41에서 설명하는 바와 같이 2021년 12월 31일로 종료되는 보고기간에 순손실 9,711백만원이 발생하였으며, 유동부채가 유동자산보다 37,823백만원 더 많음을 나타내고 있습니다. 주석 41에서 기술된 바와 같이 이러한 사건이나 상황은 주석 41에서 설명하고 있는 다른 사항과 더불어 계속기업으로서의 존속능력에 유의적 의문을 제기할 만한 중요한 불확실성이 존재함을 나타냅니다. 

재무제표에 대한 주석 41에서 기술하고 있는 바와 같이 연결회사는 유가증권과 회원권의 매각, 대여금 회수, 부동산 매각 등을 통하여 유동성을 개선하고 운영자금을 확보할 계획입니다. 이러한 방안들은 대내외적 변수에 따라 실현가능성을 합리적으로 예측하기 어려우며, 이와 같은 불확실성의 최종결과로 계속기업가정이 타당하지 않을 경우에 발생할 수도 있는 자산과 부채의 금액 및 분류표시와 관련 손익항목에 대한 수정사항은 당기 연결재무제표에 반영되어 있지 않습니다. 우리의 의견은 이 사항으로부터 영향을 받지 아니합니다.

주2) 계속기업 관련 중요한 불확실성(별도 감사보고서)

재무제표에 대한 주석 42에서 설명하는 바와 같이 2021년 12월 31일로 종료되는 보고기간에 순손실 9,571백만원이 발생하였으며, 유동부채가 유동자산보다 41,549백만원 더 많음을 나타내고 있습니다. 주석 41에서 기술된 바와 같이 이러한 사건이나 상황은 주석 41에서 설명하고 있는 다른 사항과 더불어 계속기업으로서의 존속능력에 유의적 의문을 제기할 만한 중요한 불확실성이 존재함을 나타냅니다. 

재무제표에 대한 주석 42에서 기술하고 있는 바와 같이 회사는 유가증권과 회원권의 매각, 대여금 회수, 부동산 매각 등을 통하여 유동성을 개선하고 운영자금을 확보할 계획입니다. 이러한 방안들은 대내외적 변수에 따라 실현가능성을 합리적으로 예측하기 어려우며, 이와 같은 불확실성의 최종결과로 계속기업가정이 타당하지 않을 경우에 발생할 수도 있는 자산과 부채의 금액 및 분류표시와 관련 손익항목에 대한 수정사항은 당기 재무제표에 반영되어 있지 않습니다. 우리의 의견은 이 사항으로부터 영향을 받지 아니합니다.

주3) 내부회계관리제도 검토 보고서(별도 감사보고서)

경영자의 내부회계관리제도 운영실태평가보고서에 대한 우리의 검토결과, 상기 경영자의 운영실태보고 내용이 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준의 규정에 따라 작성되지 않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였습니다.

[2020년 사업연도 감사보고서]

주4) 계속기업 관련 중요한 불확실성(연결감사보고서)

재무제표에 대한 주석 41에서 설명하는 바와 같이 2020년 12월 31일로 종료되는 보고기간에 순손실 15,640백만원이 발생하였으며, 유동부채가 유동자산보다 37,422백만원 더 많음을 나타내고 있습니다. 주석 41에서 기술된 바와 같이 이러한 사건이나 상황은 주석 41에서 설명하고 있는 다른 사항과 더불어 계속기업으로서의 존속능력에 유의적 의문을 제기할 만한 중요한 불확실성이 존재함을 나타냅니다. 

재무제표에 대한 주석 41에서 기술하고 있는 바와 같이 연결회사는 유가증권과 회원권의 매각, 대여금 회수, 부동산 매각 등을 통하여 유동성을 개선하고 운영자금을 확보할 계획입니다. 이러한 방안들은 대내외적 변수에 따라 실현가능성을 합리적으로 예측하기 어려우며, 이와 같은 불확실성의 최종결과로 계속기업가정이 타당하지 않을 경우에 발생할 수도 있는 자산과 부채의 금액 및 분류표시와 관련 손익항목에 대한 수정사항은 당기 연결재무제표에 반영되어 있지 않습니다. 우리의 의견은 이 사항으로부터 영향을 받지 아니합니다.

주5) 계속기업 관련 중요한 불확실성(별도 감사보고서)

재무제표에 대한 주석 41에서 설명하는 바와 같이 2020년 12월 31일로 종료되는 보고기간에 순손실 17,907백만원이 발생하였으며, 유동부채가 유동자산보다 40,291백만원 더 많음을 나타내고 있습니다. 주석 41에서 기술된 바와 같이 이러한 사건이나 상황은 주석 41에서 설명하고 있는 다른 사항과 더불어 계속기업으로서의 존속능력에 유의적 의문을 제기할 만한 중요한 불확실성이 존재함을 나타냅니다. 

재무제표에 대한 주석 41에서 기술하고 있는 바와 같이 회사는 유가증권과 회원권의 매각, 대여금 회수, 부동산 매각 등을 통하여 유동성을 개선하고 운영자금을 확보할 계획입니다. 이러한 방안들은 대내외적 변수에 따라 실현가능성을 합리적으로 예측하기 어려우며, 이와 같은 불확실성의 최종결과로 계속기업가정이 타당하지 않을 경우에 발생할 수도 있는 자산과 부채의 금액 및분류표시와 관련 손익항목에 대한 수정사항은 당기 재무제표에 반영되어 있지 않습니다. 우리의 의견은 이 사항으로부터 영향을 받지 아니합니다.

주6) 내부회계관리제도 검토 보고서(별도 감사보고서)

경영진의 내부회계관리제도 운영실태보고서에 대한 우리의 검토결과, 다음과 같은 중요한 취약점이 발견되었습니다.

(1) 회사는 매출채권의 효과적인 회수정책 미비, 매출거래처 신용한도의 부적절한 관리, 사업과 무관한 자금대여 등과 관련하여 회사자산을 보호하기 위한 충분하고 적합한 통제절차를 설계 및 운영하지 않았습니다. 이러한 미비점은 회사의 재무상태와 재무성과를 악화시킬 수 있는 중요한 취약점을 의미합니다.

(2) 회사는 대손충당금, 종속기업투자주식손상과 관련된 회계추정, 파생상품 공정가치 평가 등과 관련하여 중요한 오류 사항의 발견 및 이에 대한 재무제표 상의 적절한 반영과 관련하여 충분하고 적합한 통제절차를 설계 및 운영하지 않았습니다. 이러한 미비점은 대손충당금 등이 재무제표에 적절히 기록되지 않을 수 있는 중요한 취약점을 의미합니다. 

(3) 회사의 회계처리를 검토하는 내부통제의 미비로 인하여 감사전 재무제표 제출 이후 중요한 수정사항이 감사인에 의해 발견되었습니다. 동 수정사항은 재무제표에 적절하게 반영되었습니다.

가. 영업환경 침체에 따른 수익성 악화 위험

당사의 사업부문은 제분사업부문과 사료사업부문으로 구성되어 있습니다. 제분사업부문은 한국제분협회 소속업체 기준으로 7개사가 경쟁하는 완전경쟁시장으로, 대규모의 생산설비가 필요한 장치산업이며, 성숙기 산업으로 성장성이 높지 않으며 상대적으로 낮은 영업이익률로 평균적인 수익성이 높지 않습니다. 당사는 영위하는 사업 내 경쟁 심화로 경영 환경이 악화됨에 따라 매출액을 추가 창출하는데 어려움을 겪고 있으며, 매출액은 지속적으로 감소하며 영업손실이 발생하고 있습니다. 2020년에는 일시적인 대손충당금의 설정으로 약 100억원 이상의 대규모 영업손실이 발생하면서, 기업의 수익성을 평가하는 지표들이 최근 3년간 악화된 것으로 파악됩니다. 따라서 투자자께서는 당사의 손익계산서와 재무상태표, 현금흐름표 등 경영 실적을 파악할 수 있는 정보를 다각적으로 검토하셔야 합니다. 특히, 당사는 2022년 영업손실이 발생할 경우 4개년 연속 영업손실이 발생하여 관리종목으로 지정될 가능성이 있습니다. 이처럼 당사의 수익성 지표는 향후 영업 실적과 대외적 변수로 인해 현재보다 더욱 악화될 수도 있으며, 경영에 중대한 부정적인 사건이 발생할 경우 주식을 거래하는데 많은 제약이 발생 가능성도 있는 점을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

당사의 사업부문은 제분사업부문과 사료사업부문으로 구성되어 있습니다. 제분사업부문은 한국제분협회 소속업체 기준으로 7개사가 경쟁하는 완전경쟁시장으로, 대규모의 생산설비가 필요한 장치산업이며, 성숙기 산업으로 성장성이 높지 않으며 상대적으로 낮은 영업이익률로 평균적인 수익성이 높지 않습니다. 

당사는 소맥분과 배합사료의 제조 및 판매를 주요사업으로 영위하고 있으며, 당사는 대기업 위주의 식품가공업체 등을 통해 매출이 발생하고 있습니다. 당사의 시장점유율은 약 4%대 수준으로 전년대비 큰 변동은 없으며 기존거래선의 유지, 관리 및 신규 거래선의 확보 등으로 매년 안정적인 영업환경을 이어 가고 있습니다.

당사의 최근 3년간 수익성 관련 지표 추이를 요약하자면 다음과 같습니다.

[최근 3년간 수익성 지표 추이]

(단위: 백만원, %)

구분
2021년
 (제63기)
2020년
 (제62기)
2019년
 (제61기)

결산기준
연결
별도
연결
별도
연결
별도

자산총계
136,457
133,224
140,019
136,475
129,107
125,834

총자산증가율
(전년동기대비)
-2.54%
-2.38%
8.45%
8.46%
-5.86%
-3.67%

매출액
78,892
67,025
77,324
60,187
92,249
64,344

매출원가
70,258
61,728
67,128
54,873
81,987
60,213

매출총이익
8,634
5,297
10,196
5,314
10,262
4,131

판관비
13,265
9,230
20,505
15,388
18,040
11,181

영업이익(손실)
(4,631)
(3,933)
(10,309)
(10,073)
(7,777)
(7,050)

당기순이익(손실)
(9,711)
(9,571)
(15,640)
(17,907)
(6,664)
(5,229)

매출액증가율
(전년동기대비)
2.03%
11.36%
-16.18%
-6.46%
-16.04%
-13.50%

영업이익증가율
적자지속
적자지속
적자지속
적자지속
적자전환
적자전환

순이익증가율
적자지속
적자지속
적자지속
적자지속
적자지속
적자지속

매출원가율
89.06%
92.10%
86.81%
91.17%
88.88%
93.58%

매출총이익률
10.94%
7.90%
13.19%
8.83%
11.12%
6.42%

판관비율
16.81%
13.77%
26.52%
25.57%
19.56%
17.38%

영업이익률
-5.87%
-5.87%
-13.33%
-16.74%
-8.43%
-10.96%

출처: 당사 정기보고서

주)
매출액증가율 = (해당 연도 매출액- 전년 매출액) / 전년 매출액
영업이익증가율 = (해당 연도 영업이익- 전년 영업이익) / 전년 영업이익
순이익증가율 = (해당 연도 순이익- 전년 순이익) / 전년 순이익
매출원가율 = 매출원가 / 매출액
매출총이익률 = 매출총이익 / 매출액
판관비율 = 판매비와관리비 / 매출액
영업이익률 = 영업이익 / 매출액

당사의 영업수익성(연결기준) 추이를 살펴보면 2019년 연결기준 매출액은 약 922억원, 2020년 약 773억원, 2021년 약 789억원으로 최근 3개년 매출액은 2019년 대비 낮은 수준을 보이고 있습니다. 당사의 2021년 매출액은 전년대비 약 2.03% 증가하였으나, 지속적인 영업손실을 기록하고 있습니다. 매출액이 감소한 이유는 2020년 주요 매출처 중 하나인 식품가공업체의 입찰에서 탈락한 부분과, 원재료 가격 상승으로 원가부담이 높아졌으나 코로나 창궐로 인한 판매량 감소로 업체간 과도한 경쟁이 발생하였으며, 이에 원재료가격 상승분을 판매가에 적절하게 반영하지 못한 부분에서 기인하였습니다. 다만, 당사는 2021년부터 단가 재협상을 진행하여 전기에 비해 영업손실폭을 축소하였습니다. 

당사가 영위하는 사업은 국민 식생활과 직접적으로 연관되는 품목으로, 2020년 이후 급격한 곡물가격 상승분을 판매가격에 적절하게 반영하지 못해 영업손실 발생하였으나, 올해는 국제곡물가격 상승분을 단가를 반영하여 손익이 개선될 것으로 예상됩니다. 또한 수익성이 높은 대기업과의 거래도 점차적으로 늘려가면서 수익성 개선을 위한 노력 진행중입니다. 사료사업부도 2021년부터 판매가격을 인상하고 있으며, 수익성이 높은 품목의 매출 증대를 통해 손익을 개선하려 하고 있습니다.

2021년 당사의 매출액은 연결과 별도기준으로 각각 약 789억원과 약 670억원을 기록하였습니다. 당사의 연결기준 매출실적은 2020년 약 773억원에 비해 2.03%인 16억원 가량 증가했으며, 별도기준으로는 2020년 대비 11.36%인 68억원이 증가하였습니다. 이는 2020년 입찰에서 탈락했던 식품가공업체의 입찰에 성공하면서 40억원 규모의 매출액이 증가하는 등, 제분사업에서 매출액이 46억 가량 증가하였기 때문입니다. 다만, 종속회사인 (주)에쓰비의 매출 감소로 연결기준 매출실적은 전년 동기대비 소폭 증가세를 보였습니다. 

당사의 연결기준 판관비는 2019년 약 180억원, 2020년 약 205억원 등 증가세를 보였으나 2021년은 132억원으로 판관비가 감소하였습니다. 당사의 주요 판관비 요인으로는 급여, 운반비, 지급수수료 등이 있습니다. 당사의 판관비는 2019년, 2020년 매출액의 감소로 운반비 등의 일반 관리비는 감소하였으나 2019년 약 28억원, 2020년 약 71억원 등의 일시적인 대손상각비의 증가로 판관비가 증가하였습니다. 

당사는 영위하는 사업 내 경쟁 심화로 경영 환경이 악화됨에 따라 매출액을 추가 창출하는데 어려움을 겪고 있으며, 매출액은 지속적으로 감소하며 영업손실이 발생하고 있습니다. 특히, 2020년에는 일시적인 대손충당금의 설정으로 약 100억원 이상의대규모 영업손실이 발생하면서, 기업의 수익성을 평가하는 지표들이 최근 3년간 악화된 것으로 파악됩니다. 따라서 투자자께서는 당사의 손익계산서와 재무상태표, 현금흐름표 등 경영 실적을 파악할 수 있는 정보를 다각적으로 검토하셔야 합니다. 

또한 향후 연결기준 손익항목은 본업의 경영실적 뿐만 아니라 (주)에쓰비, (주)에쓰비인베스트먼트, CHOICE PRO-TECH 등를 비롯한 주요 계열회사들의 경영성과가 반영되어 별도기준과 연결기준 실적 간 차이가 크게 발생할 수 있습니다. 즉, 제분 및 사료 부문의 매출액과 영업손익이 개선되었다고 할지라도 종속회사의 실적이 부진한다면 당사의 연결기준 수익성 지표는 현재보다 더욱 부진할 수 있습니다. 특히, 당사는 2022년 영업손실이 발생할 경우 4개년 연속 영업손실이 발생하여 관리종목으로 지정될 가능성이 있습니다. 이처럼 당사의 수익성 지표는 향후 영업 실적과 대외적 변수로 인해 현재보다 더욱 악화될 수도 있으며, 경영에 중대한 부정적인 사건이 발생할 경우 주식을 거래하는데 많은 제약이 발생 가능성도 있는 점을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

나. 재무안정성 관련 위험

당사의 2021년 연결기준 자산총계는 약 1,365억원, 부채총계는 약 841억원, 자본총계는 약 524억원을 나타내고 있으며, 부채비율은 160.40%, 차입금의존도는 53.41%를 기록하였습니다. 당사의 부채비율 및 차입금 의존도는 2020년 각각 137.09%, 49.19%를 나타내고 있으며, 2019년은 각각 259.74%, 66.88%, 2018년은 각각 221.50%, 59.57%로 , 2020년 업종평균인 부채비율 110.19%, 차입금의존도 36.35%보다 열위한 수준입니다.
당사는 금번 유상증자를 통해 조달된 자금은 고객사의 안정적인 납품을 위해 소맥 등의 원재료 구입 및 운영자금으로 사용할 예정입니다. 또한 보유한 투자부동산 등 비영업자산을 매각하여 재무구조를 개선할 예정입니다. 다만, 일반적으로 부동산은 거래가 많지 않고 매매에 소요되는 기간이 길어 단기적으로 회수되지 않을 수 있으며, 시장 악화, 시장점유율 하락, 부실채권 증가 등의 경영상의 악재가 발생할 경우 당사에 차입금 상환 부담이 일시적으로 가중될 수 있습니다. 이러한 점은 투자자께서 유의하시어 투자에 임하시기를 바랍니다.

당사의 2021년 연결기준 자산총계는 약 1,365억원, 부채총계는 약 841억원, 자본총계는 약 524억원을 나타내고 있으며, 부채비율은 160.40%, 차입금의존도는 53.41%를 기록하였습니다. 당사의 부채비율 및 차입금 의존도는 2020년 각각 137.09%, 49.19%를 나타내고 있으며, 2019년은 각각 259.74%, 66.88%로 나타났습니다. 당사가 속한 한국은행 2020년 기업경영분석 "C106,8 곡물가공품, 전분제품, 사료 및 조제식품" 업종평균의 부채비율은 110.19%이고, 차입금의존도는 36.35%로 이 업종평균 수치를 당사와 수치와 비교시 당사의 2021년말 연결기준 부채비율인 160.40%와 차입금 의존도 53.41%는 업종평균 대비 열위한 수준으로 나타났습니다.

[주요 재무안정성 수치(연결)]

(단위: 백만원, %)

구 분
2021년
2020년
2019년
2020년
업종평균(주3)

자산총계
136,457
140,019
129,107
-

부채총계
84,054
80,961
93,219
-

자본총계
52,403
59,058
35,889
-

부채비율 (%)(주1)
160.40%
137.09%
259.74%
110.19%

유동자산
37,101
36,232
54,385
-

유동부채
74,925
73,655
81,318
-

유동비율 (%)(주1)
49.52%
49.19%
66.88%
131.23%

총차입금
72,882
70,619
80,360
-

순차입금
67,486
66,501
68,178

차입금의존도 (%)(주1)
53.41%
50.44%
62.24%
36.35%

영업이익
(4,631)
(10,309)
(7,777)
-

자료 : 당사 사업보고서
주1) 부채비율 = 부채총계/자본총계
 유동비율 = 유동자산/유동부채
 순차입금 = 총차입금 - 현금및현금성자산 - 단기금융상품
 차입금의존도 = 총차입금/자산총계주2) 업종평균은 한국은행 2020년 기업경영분석 "C106,8. 
 곡물가공품, 전분제품, 사료 및 조제식품"을 적용하였습니다.

단기채무에 충당할 수 있는 유동자산의 규모를 평가하고, 이를 통해 기업의 단기지급능력을 판단하는 대표적인 지표인 유동비율의 경우 2021년 연결기준 49.52%를 기록하였으며, 전기말 49.19% 대비 0.33% 상승하였습니다. 상승 요인은 재고자산의 증가 등으로 유동자산이 증가하였고, 외화단기차입금과 매입채무의 증가로 유동부채가 증가한 영향이 반영되었기 때문입니다.

당사의 차입금(사채 포함) 상세 현황은 아래와 같습니다.

[차입금의존도 추이(연결)]

(단위: 백만원, %)

구분
2021년
2020년
2019년
2020년
업종평균(%)

부채총계
84,054
80,961
93,219
-

총차입금
72,882
70,619
80,360
-

자산총계
136,457
140,019
129,107
-

차입금의존도(%)
53.41%
50.44%
62.24%
36.35%

현금및현금성자산
3,025
2,161
6,482
-

순차입금
67,486
66,501
68,178
-

순차입금의존도(%)
49.46%
47.49%
52.81%
-

자료 : 당사 사업보고서
주1) 순차입금 = 총차입금 - 현금및현금성자산 - 단기금융상품
주2) 차입금의존도(%) = 총차입금 / 자산총계
주3) 순차입금의존도(%) = 순차입금 / 자산총계
주4) 업종평균은 한국은행 2020년 기업경영분석 "C106,8. 곡물가공품, 전분제품, 사료 및 조제식품"을
 적용하였습니다.

한편, 당사의 연결기준 2021년 총차입금은 약 729억원으로 이는 2019년 총차입금 약 804억원 대비 -9.31% 감소하였으며, 총차입금의 감소 추세가 나타났습니다. 당사는 재무구조 개선을 위해 비영업자산에 대한 매각을 검토 및 진행 중에 있어, 추가적인 차입금의 감소가 발생할 수 있습니다. 다만, 당사가 속한 한국은행 2020년 기업경영분석 "C106,8 곡물가공품, 전분제품, 사료 및 조제식품" 업종평균의 차입금의존도는 36.35%이며, 당사의 2021년말 연결기준 차입금 의존도는 53.41%로 업종평균에 비해 높은 수준을 나타내고 있습니다.

당사의 연결기준 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

[단기 차입금 현황(원화)]

(단위: 천원)

차 입 처
내 역
당기말
이자율(%)
당기말
전기말

우리은행
어음할인
-
-
2,130,630

대구은행
일반자금대출(한도)
4.06
2,500,000
3,500,000

대구은행
일반자금대출(분할상환)
5.14
272,800
-

대구은행
일반자금대출(건별)
5.19
1,435,400
-

부산은행
일반자금대출(건별)
5.83
2,250,000
2,500,000

부산은행
일반자금대출(분할상환)
6.33
85,021
-

부산은행
일반자금대출(분할상환)
-
-
83,734

부산은행
일반자금대출(한도)
5.23
1,455,000
1,455,000

수출입은행
수입자금대출
6.82
6,650,000
8,180,000

신한은행
일반자금대출(한도)
3.72
6,500,000
200,000

신한은행
일반자금대출(건별)
3.53
5,000,000
5,000,000

IBK저축은행
일반자금대출
5.80
7,500,000
7,500,000

MG손해보험
보험약관대출
2.85
240,000
-

부산은행
일반자금대출
-
-
303,559

기타
운영자금
0.0
315,865
315,864

합 계
34,204,086
31,168,787

자료: 당사 2021년 사업보고서

[단기 차입금 현황(외화)]

(단위: 천원)

차 입 처
내 역
당기말 이자율(%)
당기말
전기말

농협은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
1,782,933
2,790,972

신한은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
12,680,644
8,468,767

우리은행
원재료구매
-
-
1,029,973

대구은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
7,999,987
6,242,856

부산은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
4,358,355
3,817,764

산업은행
원재료구매
-
-
928,360

기타
원재료구매
5.5 ~ 6.5

206,367

127,661

합 계
27,028,286
23,406,353

[장기 차입금 현황(원화)]

(단위: 천원)

차 입 처
내 역
당기말
이자율(%)
당기말
전기말

대구은행
축산발전기금대출
3.00
3,268,000
10,483,400

대구은행
축산발전기금대출
2.50
2,780,000
-

대구은행
일반자금대출
5.14
727,200
-

국민은행
일반자금대출
-
-
1,000,000

KB생명外
보험약관대출
3.70
1,170,000
340,000

RCI파이낸셜코리아
재고금융
-
-
28,014

기타
운영자금
9.6
8,312
-

소 계
7,953,512
11,851,414

유동성장기차입금
(3,447,212)
(8,235,102)

합 계
4,506,300
3,616,312

[장기 차입금 현황(외화)]

(단위: 천원)

차 입 처
내 역
당기말 이자율(%)
당기말
전기말

농협은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
554,979
1,237,688

신한은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
3,083,819
2,393,138

기타
운영자금
9.6 ~ 10.1
57,346
121,426

소 계
3,696,144
3,752,252

유동성장기차입금
(3,452,328)
(2,415,948)

합 계
243,816
1,336,304

당분기말 현재 장기차입금 상환계획은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
22년01월~22년12월
23년01월~23년12월
24년01월 이후
합 계

원 화
3,447,212
4,023,600
482,700
7,953,512

외 화
3,452,328
243,816
-
3,696,144

합 계
6,899,540
4,267,416
482,700
11,649,656

당사는 금번 유상증자를 통해 조달된 자금은 고객사의 안정적인 납품을 위해 소맥 등의 원재료 구입 및 운영자금으로 사용할 예정입니다. 또한 보유한 투자부동산 등 비영업자산을 매각하여 재무구조를 개선할 예정입니다. 다만, 일반적으로 부동산은 거래가 많지 않고 매매에 소요되는 기간이 길어 단기적으로 회수되지 않을 수 있으며, 시장 악화, 시장점유율 하락, 부실채권 증가 등의 경영상의 악재가 발생할 경우 당사에 차입금 상환 부담이 일시적으로 가중될 수 있습니다. 이러한 점은 투자자께서 유의하시어 투자에 임하시기를 바랍니다.

다. 유동성 관련 위험

당사의 연결기준 영업활동현금흐름은 2018년, 2019년, 2020년은 각각 약 -52억원, 약 -5억원, 약 -28억원으로 음(-)의 값을 나타내고 있습니다. 당사가 주요사업으로 영위하는 제분사업은 국민 식생활과 직접적으로 연관되는 품목으로, 2020년부터 국제곡물가격이 급격하게 상승하였으나 상승분을 판매가격에 적절하게 반영하지 못해 영업손실 발생하고 있습니다. 그러나 당사는 2022년부터 국제곡물가격의 상승분을 판매단가를 반영하였고 수익성을 높여 유동성을 확보할 예정입니다. 당사는 유동성 위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 유동성 개선방안을 단계별로 진행하여 유동성 확보 및 재무구조를 개선 중에 있습니다. 유동부채 상환을 위해 2021년 당사가 보유한 대전 중구 대흥동 일대의 토지 55억원을 매각 하였으며, 지속적으로 투자부동산 등의 비영업자산 매각을 진행 중입니다. 또한, 자산매각으로 부채를 상환하고, 리스방식으로 임대 사용을 통해 부채비율을 개선하는 방안도 검토 중입니다.
이러한 당사의 노력에도 불구하고, 2021년 연결기준 영업활동현금흐름은 -56억원의 음(-)의 값을 나타냈으며, 대내외적 환경이 급격하게 침체되거나 영업 성과의 지속적인 부진으로 음(-)의 영업활동현금흐름이 지속될 경우 경우 장기적으로 회사의 현금흐름에 문제가 발생할 소지가 있습니다. 투자자들께서는 회사의 현금흐름 및 유동성 관련 위험요인을 면밀히 검토하시고 투자에 임해주시기 바랍니다.

당사는 연결기준 영업활동현금흐름은 2018년, 2019년, 2020년은 각각 약 -52억원, 약 -5억원, 약 -28억원으로 음(-)의 값을 나타내고 있습니다. 2021년 연결기준 영업활동현금흐름 또한 -56억원의 음(-)의 값을 나타냈으며, 2021년 말 연결기준 당사는 30억원의 현금 및 현금성자산을 보유하고 있습니다.

당사의 최근 4년간 요약 연결 현금흐름 추이는 다음과 같습니다.

[당사 연결기준 요약 현금흐름 추이]

(단위: 백만원)

구 분
2021년
2020년
2019년
2018년

영업활동현금흐름

(5,616)
(2,755)
(458)
(5,195)

- 영업으로부터 창출된 현금흐름
(6,192)
(2,144)
27
(4,802)

- 이자수취
324
153
342
327

- 배당금수취
10
12
23
21

- 이자지급
219
(763)
(721)
(693)

- 법인세납부
23
(14)
(129)
(48)

투자활동현금흐름

2,002
3,242
(2,192)
(2,246)

- 유형자산의 처분
562
5,542
10,266
-

- 유형자산의 취득
643
(678)
(9,638)
(3,280)

- 관계기업에 대한 투자자산의 취득
630
-
(2,480)
(2,260)

재무활동현금흐름

4,478
(4,808)
(3,361)
(792)

현금및현금성자산의순증가(감소)

864
(4,321)
(6,010)
9,827

기초현금및현금성자산

2,161
6,482
12,492
2,665

기말현금및현금성자산

3,025
2,161
6,482
12,492

자료 : 당사 사업보고서

당사는 2019년부터 지속적인 영업손실 발생으로 영업활동현금흐름은 꾸준히 음(-)의 값을 나타내고 있습니다. 2021년에도 수입원재료 가격상승에 따른 매출원가 상승 및 환율상승에 의한 외환관련손실 등에 의해 영업손실 등이 발생하였으며, 당기순손실 97억원 및 재고자산 30억원의 증가 등의 이유로 영업활동현금흐름이 여전히 음(-)의 값을 보이고 있습니다.

당사가 주요사업으로 영위하는 제분사업은 국민 식생활과 직접적으로 연관되는 품목으로, 2020년부터 국제곡물가격이 급격하게 상승하였으나 상승분을 판매가격에 적절하게 반영하지 못해 영업손실이 발생하고 있습니다. 그러나 당사는 2022년부터 국제곡물가격의 상승분을 판매단가를 반영하였고 수익성을 높여 유동성을 확보할 예정입니다. 

[주요 유동성 수치(연결)]

(단위: 백만원, %)

구 분
2021년
2020년
2019년
2018년
2020년
업종평균(주2)

유동자산
37,101
36,232
54,385
68,096
-

유동부채
74,925
73,655
81,318
69,967
-

유동비율 (%)(주1)
49.52%
49.19%
66.88%
97.33%
131.23%

자산총계
136,457
140,019
129,107
137,149
-

부채총계
84,054
80,961
93,219
94,491
-

자본총계
52,403
59,058
35,889
42,659
-

부채비율 (%)(주1)
160.40%
137.09%
259.74%
221.50%
110.19%

자료 : 당사 사업보고서
주1) 부채비율 = 부채총계/자본총계
 유동비율 = 유동자산/유동부채
주2) 업종평균은 한국은행 2020년 기업경영분석 "C106,8. 곡물가공품, 전분제품, 사료 및 조제식품"을
 적용하였습니다.

당사의 2021년 유동자산은 371억원, 유동부채는 749억원으로 유동비율이 49.52%이며, 이는 업종평균인 131.23%에 비해 매우 낮은 수준입니다. 그리고 당사의 부채비율도 2021년 기준 160.40%로, 업종평균인 110.19%에 비해 열위한 상황입니다. 다만, 당사는 재무구조 개선 노력으로 2018년 221.50% 이후 부채비율을 낮추고 있는 상황입니다.

당사는 유동성 위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 유동성 개선방안을 단계별로 진행하여 유동성 확보 및 재무구조 개선을 진행하고 있습니다. 유동부채 상환을 위해 2021년 당사가 보유한 대전 중구 대흥동 일대의 토지 55억원을 매각 하였으며, 지속적으로 투자부동산 등의 비영업자산 매각을 진행 중입니다. 

이러한 당사의 노력에도 불구하고, 2021년 연결기준 영업활동현금흐름은 -56억원의 음(-)의 값을 나타냈으며, 대내외적 환경이 급격하게 침체되거나 영업 성과의 지속적인 부진으로 음(-)의 영업활동현금흐름이 지속될 경우 경우 장기적으로 회사의 현금흐름에 문제가 발생할 소지가 있습니다. 투자자들께서는 회사의 현금흐름 및 유동성 관련 위험요인을 면밀히 검토하시고 투자에 임해주시기 바랍니다.

라. 매출채권 관련 위험

당사의 주요 거래처는 대기업 위주의 식품가공업체 및 당사와 장기간 지속적인 거래가 이루어지는 업체로 구성되어 있습니다. 이들은 양호한 재무구조를 보유하고 있어 매출채권의 대손 가능성은 크지 않다고 판단하고 있습니다. 당사는 비교적 지속적이고 안정적인 매출처를 확보하여 매출채권 미회수에 대한 유동성 위험은 낮은 수준으로 판단하고 있으며, 현재 회사의 채권회수에 있어 당사의 재무구조에 유의적인 부정적 영향을 미칠 가능성은 낮은 것으로 판단되고 있습니다. 다만, 매출채권 부실 방지에 대한 적극적인 노력이 미진할 경우 당사의 자금수지 및 재무상태에 악영향을 줄 수 있으며, 충당금 설정율이 높아질 경우 손익에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

당사의 주요 거래처는 대기업 위주의 식품가공업체 및 당사와 장기간 지속적인 거래가 이루어지는 업체로 구성되어 있습니다. 이들은 양호한 재무구조를 보유하고 있어 매출채권의 대손 가능성은 크지 않다고 판단하고 있습니다. 

당사의 매출채권 회수구조를 살펴보면 신규거래 계약시 고객의 신용평가를 위하여 외부의 신용평가기관의 신용평가시스템을 이용하여 제분 및 사료사업부의 업계 특성에 따라 거래처와의 한도 및 회전일을 약정하여 관리하고 있습니다. 손상사건이 개별적으로 파악되지 않은 채권에 대해서는 발생 후 6개월까지는 정상채권으로 간주하고 있으며, 당사는 과거 경험상 6월이하(0.5%), 1년 이하(1%), 3년이하(50%), 3년초과 (70%), 기타 (100%)기준으로 충당금을 설정한 후 개별 각각의 거래처에 대하여 회수가능성(담보, 보증범위, 과거채무불이행, 현재의 재무상태 등)을 검토한 후 연령에 따른 기준을 적용하지 않고 적극적으로 대손충당금을 설정하고 있습니다.

2021년말 매출채권의 연령을 살펴보면 전체 채권의 93.19%가 6개월 미만으로 나타나며, 대부분의 채권은 2~3개월 내에 회수되는 것으로 파악됩니다. 한편, 1년 이상의 매출채권 비중이 2018년 말 약 23.52%에서 2021년 말 1.09%로 감소하였으며, 매출채권의 규모도 2018년 30,208백만원에서 2021년 11,983백만원으로 크게 감소하였습니다. 당사는 1년 이상 매출채권의 경우 기본적으로 50% 이상의 충당금을 설정하였고, 각각의 거래처에 대하여 회수가능성을 검토 후 추가적인 충당금을 설정하였습니다. 이에 따라 향후 이와 관련한 추가적인 재무적 위험은 크지 않은 것으로 판단됩니다.

[매출채권의 연령분석 내역]

(단위: 천원)

구 분
2021년
2020년
2019년
2018년

6개월 이하
11,167,320
13,541,970
16,015,404
19,627,569

1년 이하
685,284
898,644
3,475,340
3,475,340

3년 이하
44,952
164,103
4,085,000
4,085,000

3년 초과
85,319
1,223,349
3,006,132
3,020,628

매출채권 소계
11,982,875
15,828,066
26,581,876
30,208,537

대손충당금
(283,361)
(1,208,971)
(5,666,520)
(2,754,604)

합 계
11,699,514
14,619,095
20,915,356
27,453,933

자료 : 당사 사업보고서

증권신고서 제출일 현재 당사 1년이상 장기 매출채권 내역은 다음과 같습니다.

[ 장기 매출채권 내역 - 연령 1년 이상 ]

(단위: 원)

업체명
채권금액
충당금
설정금액
설정률
미회수 사유

계진푸드농업회사법인주식회사
4,265,868,554
4,265,868,554
100.0%
부도

농업회사법인 청림축산주식회사
485,909,294
485,909,294
100.0%
경영악화(부실관리등)

(주)늘푸른식품 신현주
49,164,960
49,164,960
100.0%
경영악화(부실관리등)

서원농장 장이규1
83,146,720
83,146,720
100.0%
경영악화(부실관리등)

거창중추농장 이종춘
120,000,000
120,000,000
100.0%
경영악화(부실관리등)

신일농장 정규태
158,978,484
158,978,484
100.0%
경영악화(부실관리등)

신동진
241,855,842
241,855,842
100.0%
경영악화(부실관리등)

원진팜스 구회경
273,574,131
273,574,131
100.0%
경영악화(부실관리등)

지천영농조합 이인호
300,000,000
300,000,000
100.0%
경영악화(부실관리등)

석달주식회사
1,638,238,786
1,638,238,786
100.0%
부도

농업회사법인 벧엘농장(주)
4,300,961,752
3,500,961,752
81.4%
농장신축

산란계
411,169,650
411,169,650
100.0%
경영악화(부실관리등)

김점례
16,916,920
16,916,920
100.0%
경영악화(부실관리등)

수림농장 박상석
504,018,929
504,018,929
100.0%
경영악화(부실관리등)

구구농원 이명규
559,049,701
559,049,701
100.0%
경영악화(부실관리등)

합 계
13,408,853,723
12,588,853,723
-
-

출처 : 당사 제시

당사는 비교적 지속적이고 안정적인 매출처를 확보하여 매출채권 미회수에 대한 유동성 위험은 낮은 수준으로 판단하고 있으며, 현재 회사의 채권회수에 있어 당사의 재무구조에 유의적인 부정적 영향을 미칠 가능성은 낮은 것으로 판단되고 있습니다. 다만, 매출채권 부실 방지에 대한 적극적인 노력이 미진할 경우 당사의 자금수지 및 재무상태에 악영향을 줄 수 있으며, 충당금 설정율이 높아질 경우 손익에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

마. 재고자산 관련 위험

당사의 재고자산은 주요 원재료인 소맥 등을 해외에서 공급받기 때문에 미착원재료가 재고의 가장 많은 부분을 차지하고 있으며, 제품의 리드타임이 길어 안정적인 재고 확보가 중요합니다.

당사의 재고자산은 2018년 약 103억원, 2019년 약 113억원, 2020년 약 123억원, 2021년 3분기 약 150억원을 나타냈습니다. 당사는 환율 및 원재료가격의 지속적인 상승과 코로나19 발생에 따른 수급 확보 차원에 원재료 매입 증가로 재고자산이 지속 증가하고 있습니다.
당사는 수급불균형을 대비해 일정수준의 안전재고를 확보하고 있으나 대부분 재고자산의 연령이 꾸준히 6개월 이하로 유지되고 있어 재고자산 진부화에 따른 영업 위험은 높지 않은 것으로 판단됩니다. 하지만 생산량 예측이 잘못되어 과도한 원재료를 구입하거나, 갑작스러운 영업환경 악화 등의 사유가 발생할 경우 재고자산이 증가하고 보유기간이 장기화 될 경우 당사의 재무안정성 및 수익성에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다.

당사는 미착계정(개별법)을 제외한 재고자산을 월별 선입선출법에 의해 산정된 취득원가를 재무상태표가액으로 하고 있으며, 연중 계속기록법에 의하여 수량 및 금액을 계산하고 매 기말 실지재고조사를 실시하여 그 기록을 조정하고 있습니다. 또한, 보고기간 종료일 현재 재고자산의 시가(제품은 순실현가능가액, 원재료 등은 현행대체원가)가 취득원가보다 하락한 경우에는 시가를 재무상태표가액으로 하고 있습니다. 재고자산의 저가법 적용은 종목별로 하고 있으며 재고자산의 저가법 적용으로 발생하는 재고자산평가손실은 당해 재고자산에서 차감하는 형식으로 표시하고 이를 매출원가에 가산하고 있습니다. 한편, 저가법의 적용에 따른 평가손실을 초래했던 상황이 해소되어 새로운 시가가 장부가액보다 상승한 경우에는 최초의 장부가액을 초과하지 않는 범위 내에서 평가손실을 환입하고 있으며, 이러한 재고자산평가손실의 환입은 매출원가에서 차감하고 있습니다. 최근 4년간 당사의 재고자산 현황은 아래와 같습니다.

[재고자산 계정별 보유현황]

(단위: 원)

계정과목
2021
2020
2019
2018

제품
제분
1,420,208,626
807,368,392
1,504,788,152
1,084,235,543

사료

35,532,526
770,058
13,344,563

소계
1,420,208,626
842,900,918
1,505,558,210
1,097,580,106

상품
제분
678,499
501,500
389,400
227,285

사료

소계
678,499
501,500
389,400
227,285

부산물
제분
15,315,541
15,859,105
24,200,823
60,926,180

사료

소계
15,315,541
15,859,105
24,200,823
60,926,180

원재료
제분
1,313,920,974
569,803,826
638,482,443
364,128,584

사료
2,143,767,492
607,134,734
1,012,424,023
1,098,869,260

소계
3,457,688,466
1,176,938,560
1,650,906,466
1,462,997,844

저장품
제분
95,361,856
91,466,306
86,321,689
58,541,224

사료
6,654,157
8,915,373
13,789,197
12,557,210

소계
102,016,013
100,381,679
100,110,886
71,098,434

미착원재료
제분
5,768,190,608
7,697,831,706
5,080,737,085
5,693,016,609

사료
4,228,634,394
2,500,728,398
2,913,878,554
1,878,360,909

소계
9,996,825,002
10,198,560,104
7,994,615,639
7,571,377,518

합 계
제분
8,613,676,104
9,182,830,835
7,334,919,592
7,261,075,425

사료
6,379,056,043
3,152,311,031
3,940,861,832
3,003,131,942

소계
14,992,732,147
12,335,141,866
11,275,781,424
10,264,207,367

총자산대비 재고자산 구성비율(%)
11.25%
9.04%
8.96%
7.86%

재고자산회전율(회수)
4.52
4.65
5.59
7.24

자료 : 당사 사업보고서 별도 기준
주1) 총자산대비 재고자산 구성비율(%)=[재고자산합계÷기말자산총계×100]
주2) 재고자산회전율(회수)주=[연환산 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}]

당사의 재고자산은 2018년 약 103억원, 2019년 약 113억원, 2020년 약 123억원, 2021년 약 150억원을 나타냈습니다. 당사는 환율 및 원재료가격의 지속적인 상승과 코로나19 발생에 따른 수급 확보 차원에 원재료 매입 증가로 재고자산이 지속 증가하고 있습니다. 당사의 재고자산은 주요 원재료인 소맥 등을 해외에서 공급받기 때문에 미착원재료가 재고의 가장 많은 부분을 차지하고 있으며, 제품의 리드타임이 길어 안정적인 재고 확보가 중요합니다. 당사의 재고자산 내역을 살펴보면 아래와 같습니다.

[재고자산 내역]

(단위: 천원)

구분
계정과목
제품
상품
부산물
원재료
저장품
미착원재료
합 계

2018
취득원가
1,097,580
227
60,926
1,462,998
71,098
7,571,378
10,264,207

평가손실 충당금
-
-
-
-
-
-
-

장부금액
1,097,580
227
60,926
1,462,998
71,098
7,571,378
10,264,207

2019
취득원가
1,505,558
389
24,201
1,650,906
100,111
7,994,616
11,275,781

평가손실 충당금
-
-
-
-
-
-
-

장부금액
1,505,558
389
24,201
1,650,906
100,111
7,994,616
11,275,781

2020
취득원가
911,467
502
15,859
1,176,939
100,382
10,198,560
12,403,708

평가손실 충당금
-68,566
-
-
-
-
-
-68,566

장부금액
842,901
502
15,859
1,176,939
100,382
10,198,560
12,335,142

2021
취득원가
1,459,788
679
15,316
3,457,688
102,016
9,996,825
15,032,312

평가손실 충당금
-39,580
-
-
-
-
-
-39,580

장부금액
1,420,208
679
15,316
3,457,688
102,016
9,996,825
14,992,732

자료 : 당사 사업보고
별도 기준

당사는 주요 원재료를 해외에서 전량 수입에 의존하고 있어 원재료 구매에서 생산에 이르는 기간이 6개월 정도로 매우 긴 편입니다. 이에 따라 당사는 환율 변화 및 수급불안정에 대한 대비를 위해 충분한 수준의 원재료를 재고자산으로 확보하고 있습니다. 또한 당사의 주요 구매처는 대기업 위주의 식품가공업체를 통해 매출이 발생하고 있어 생산량에 대한 예측이 가능하며 예상 생산량에 따라 재고자산을 관리하기 때문에 충당금 규모가 크지 않습니다. 당사는 식품회사로서 제품을 생산한 후 재고를 오랜기간 보유하지 않고, 생산 후 1~2개월 내에 판매가 이루어지기 때문에 별도로 재고자산 연령분석을 실시하고 있지 않습니다.

상기 기술한 바와 같이 당사는 원재료 가격 및 수급 안정성 확보를 위해서 안전재고 확보를 위한 재고자산이 증가할 수 있습니다. 당사는 수급불균형을 대비해 일정수준의 안전재고를 확보하고 있으나 대부분 재고자산의 연령이 꾸준히 6개월 이하로 유지되고 있어 재고자산 진부화에 따른 영업 위험은 높지 않은 것으로 판단됩니다. 하지만 생산량 예측이 잘못되어 과도한 원재료를 구입하거나, 갑작스러운 영업환경 악화 등의 사유가 발생할 경우 재고자산이 증가하고 보유기간이 장기화 될 경우 당사의 재무안정성 및 수익성에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다.

바. 종속회사 관련 위험

당사는 연결재무제표 작성 대상 회사로서 신고서 제출일 현재 연결대상 종속회사는 ㈜케이아이웍스, (주)CHOICE PRO-TECH, (주)에쓰비, (주)에쓰비인베스트먼트, (주)큐하스, 영농조합법인 청림농장 총 6개 회사이며, 종속기업들에 대해서 당사는 (주)케이아이웍스 61.45%와 영농조합법인 청림농장 92.86% 외에는 모두 100%를 보유하고 있습니다. 현재 이들의 경영실적은 당사의 연결재무제표에 반영하고 있습니다.
당사의 종속회사는 전문가 영입 및 외부전문기관과의 협업 등을 통해 전문성을 확보할 예정이지만, 당사가 예상치 못한 어려움을 겪을 가능성을 배제할 수 없습니다. 또한, 영업실적 악화 뿐만 아니라 수익이 실현되기까지의 장기화가 진행될 경우 추가적인 자금소요가 발생될 수 있습니다. 또한 특수관계사(종속회사, 관계회사 등)에 대한 대규모의 추가 투자가 발생할 경우, 영업환경이 급격히 악화되어 경영상의 어려움 등으로 채권 회수가 불가능할 경우 등 종속회사의 경영환경에 따라 당사에 재무적 부담이 발생할 수 있으며, 연결기준 영업실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있음을 투자자께서는 투자 시 참고하시기 바랍니다.

당사는 연결재무제표 작성 대상 회사로서 신고서 제출일 현재 연결대상 종속회사는 ㈜케이아이웍스, (주)CHOICE PRO-TECH, (주)에쓰비, (주)에쓰비인베스트먼트, (주)큐하스, 영농조합법인 청림농장 총 6개 회사입니다. 종속기업들에 대해서 당사는 (주)케이아이웍스 61.45%와 영농조합법인 청림농장 92.86% 외에는 모두 100%를 보유하고 있으며, 이들의 경영실적은 당사의 연결재무제표에 반영하고 있습니다. 당사의 종속회사에 대한 지분투자 금액은 K-IFRS 회계처리 기준에 따라 해당 개별 종속회사의 영업실적에 의한 재무제표 작성 후, 연결 재무제표로 합산 작성되어 공시되고 있어 종속회사의 실적에 따라 당사의 연결재무제표 손익에 직접적인 영향을 미치고 있습니다.
 
[별도기준 2021년 말 종속기업 및 관계기업 현황]

구분
회사명
소재지
주요영업활동
지분율

지배회사
(주)한탑
한국
제분,사료
-

종속기업
(주)케이아이웍스
한국
의료기기 제조
61.45%

(주)에쓰비
한국
자동차 부분정비
100.00%

CHOICE PRO-TECH
베트남
보호용 테이프
100.00%

영농조합법인 청림농장
한국
축산업
92.86%

(주)에쓰비인베스트먼트
한국
금융투자
100.00%

(주)큐하스
한국
제조
100.00%

관계기업
(주)제이미인터미디어테크
한국
소트트웨어
47.95%

영남디앤씨(주)
한국
건설
21.62%

파레스바이오피드(주)
한국
배합사료가공
38.05%

에쓰비프로젝트투자조합
한국
창업투자
22.00%

에쓰비4차산업혁명투자조합(주1)
한국
창업투자
18.00%

(주)농업회사법인 새울농장유통센터
한국
계란유통
25.00%

농업회사법인 (주)에쓰비팜
한국
양돈업
30.00%

자료 : 당사 사업보고서
주1) 지분율 20% 미만이나 당사의 종속회사인 (주)에쓰비인베스트먼트가 12%의 지분율을 보유하고
 있어 관계기업으로 분류

당사의 2021년 말 주요 종속기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

종속기업명
자산총액
부채총액
매출액
당분기순손익

(주)케이아이웍스
1,626
613,008
-
-

(주)에쓰비
1,462,304
2,676,693
3,832,803
380,143

영농조합법인 청림농장
1,217,792
787,246
-
-11,023

(주)에쓰비인베스트먼트
4,208,437
209,841
404,137
-648,582

(주)큐하스
965,949
445,565
1,969,343
-136,485

CHOICE PRO-TECH
5,731,884
947,506
6,756,275
138,976

자료 : 당사 사업보고서

수입자동차 시장이 가파른 성장세를 이어가면서 수입차 전문 정비시장도 함께 커지고 있고, 사후서비스(AS) 보증기간이 지난 노후 수입차가 늘어나는 추세에서 전문 정비시장의 수요가 확대될 것으로 기대되어, 사업 다각화 측면에서 자동차 정비를 주요사업으로 하는 ㈜에쓰비를 설립하였습니다. (주)에쓰비는 2020년 한국사업을 철수한 닛산코리아의 딜러사로 닛산자동차의 갑작스러운 철수 결정으로 2020년 -1,095,283천원의 당기순손실을 기록하였으나, 현재 수입자동차 정비시장 수요 확대로 2021년 3분기 흑자전환 되었습니다.

[ ㈜에쓰비 개요 ]

(단위 : 천원)

대표이사
강신우

본점주소
부산시 남구 용소로 93 (대연동, 정보문화센터빌딩 4층)

설립일
2011-02-17

자본금
3,000,000,000원

주요주주
㈜한탑(100.00%)

주요제품
자동차 정비

종업원 수
20명

주요 재무사항
(단위: 천원)
구분
2021년
2020년

자산총계
1,462,304
1,536,089

부채총계
2,676,693
3,100,508

매출액
3,832,803
7,989,825

당기순이익
380,143
-1,095,283

당사가 가진 식품 및 농축산 전문기업으로의 노하우와 기술력을 바탕으로, 자금부족과 작은 규모로 인해 기회를 갖지 못했던 중소규모의 관련 업체 및 해당 산업을 지원하여 당사와의 시너지 효과 창출 및 수익성을 극대화하기 위해 에쓰비인베스트먼트를 설립하였습니다.

[ ㈜에쓰비인베스트먼트 개요 ]

(단위 : 천원)

대표이사
정이종

본점주소
부산시 남구 용소로 93 (대연동 3층)

설립일
2014-11-10

자본금
5,000,000,000원

주요주주
㈜한탑(100.00%)

주요제품
투자회사

종업원 수
8명

주요 재무사항
(단위: 천원)
구분
2021년
2020년

자산총계
4,208,437
4,821,583

부채총계
209,841
167,861

매출액
404,137
655,990

당기순이익
-648,582
-285,888

㈜큐하스는 면류 식품제조가공업, 식자재 판매 및 유통을 전문으로 하는 기업으로 최근 제면(생면)류 시장의 성장 및 확대를 기반으로 빠른 성장 추세를 보이고 있으며, 향후제품개발을 통한 제품 다양화, ON-LINE 시장 진출을 통한 시장 확대, 식자재 사업 진출을 통한 사업다각화를 통해 매출 확대와 수익성을 확보하기 위해 힘쓰고 있습니다. 또한 제분사업을 영위하는 당사와의 시너지효과도 함께 추구할 수 있습니다.

[ ㈜큐하스 개요 ]

(단위 : 천원)

대표이사
류봉태

본점주소
부산시 남구 유엔로 38번길 41 (우암동)

설립일
2014-11-10

자본금
900,000,000원

주요주주
㈜한탑(100.00%)

주요제품
식품제조 가공업

종업원 수
11명

주요 재무사항
(단위: 천원)
구분
2021년
2020년

자산총계
965,949
1,068,814

부채총계
445,565
411,945

매출액
1,969,343
1,648,757

당기순이익
-136,485
-30,171

최근 산업의 발달에 따라 다양하고 섬세한 제품을 보호하기 위한 보호용 테이프의 역할이 중요하게 여겨지고 있습니다. 대표적인 것이 휴대폰 디스플레이로 Choice Pro-Tech는 휴대폰 보호용 테이프 등에 사용되는 산업용 보호용 테이프를 제조 및 판매하고 있습니다. 향후 첨단기기의 발달에 따라 보호용테이프의 역할은 점점 커질 것으로 전망됩니다. 또한, 당사가 진출한 베트남은 각국의 투자확대로 빠른 성장이 이루어지고 있어, 당사가 사업을 영위하는데도 긍정적인 영향으로 작용할 것으로 기대됩니다.

[ (유)Choice Pro-Tech 개요 ]

(단위 : 천원)

대표이사
최대현

본점주소
LOT 24, 06ST, TAM PHUDC IP, LONG THANH, DONG NAI, VIETNAM

설립일
2007-08-24

자본금
469,201,500원

주요주주
㈜한탑(100.00%)

주요제품
보호용 테이프

종업원 수
20명

주요 재무사항
(단위: 천원)
구분
2021년
2020년

자산총계
5,731,884
5,375,198

부채총계
947,506
1,066,354

매출액
6,756,275
7,653,449

당기순이익
138,976
492,855

청림농장은 산란계 사업을 영위하고 있으며, 당사의 사료사업과 연계하여 시너지효과를 극대화하기 위하여 설립되었으나 현재는 사업을 영위하고 있지 않고 있습니다.

[영농조합법인 청림농장 개요 ]

(단위 : 천원)

대표이사
류원하

본점주소
경남 양산시 상북면 외석리 56 - 4

설립일
2011-07-05

자본금
700,000,000원

주요주주
㈜한탑(92.86%)

주요제품
축산업

종업원 수
-

주요 재무사항
(단위: 천원)
구분
2021년
2020년

자산총계
1,217,792
1,228,265

부채총계
787,246
786,696

매출액
-
-

당기순이익
-11,023
-188,540

케이아이웍스는 의료기기 제조사로 마취액 주입 시 주입부위의 압력(통증)에 따라 주입속도를 자동으로 조절해 통증을 최소화 해주는 주사기를 제조하는 업체로, 배터리 내장형으로 부피가 작고 가벼워 설치 및 이동에도 매우 편리하고, 이에 따라 환자의 두려움을 최소화할 수 있고 시술자의 안정적인 시술에도 도움을 줄 수 있는 제품입니다. 다만 현재는 사업이 잘 이루어지지 않아 사업을 영위하고 있지 않습니다.

[(주)케이아이웍스 개요 ]

(단위 : 천원)

대표이사
장세호

본점주소
부산시 남구 용소로 93 (대연동, 정보문화센터빌딩 2층)

설립일
2005-11-28

자본금
1,390,000,000원

주요주주
㈜한탑(61.45%)

주요제품
의료기기 제조업

종업원 수
-

주요 재무사항
(단위: 천원)
구분
2021년
2020년

자산총계
1,626
1,625

부채총계
613,008
613,008

매출액
-
-

당기순이익
-
-240,067

한편, 당사의 2021년 별도기준 특수관계자(지배기업, 종속기업, 관계기업, 기타 특수관계자 등)와의 매출 거래금액은 1,114백만원으로 전기 566백만원 대비 548백만원이 증가하였습니다. 이는 당사 2021년 별도 기준 매출액의 1.66%를 차지하고 있습니다.

[특수관계자 거래현황]

(단위 : 천원)

특수관계 구분
특수관계자명
거래내용
당분기
전기

종속기업
(주)에쓰비
매 출
14,910
21,368

매 입
9,122
4,258

영농조합법인 청림농장
대여금
-
(300,000)

(주)에쓰비인베스트먼트
임대수익
3,600
3,600

매 출
510
347

(주)큐하스
매 출
1,086,144
831,599

관계기업
(주)농업회사법인새울농장유통센터
매 입
-
5,097

임직원
임직원 외
차입금
-
2,500,000

-
(2,500,000)

합 계
1,114,286
566,269

자료 : 당사 사업보고서

2021년 말 별도기준 특수관계자에 대한 채권 잔액은 6,932,280천원으로 2020년 말 별도기준 6,929,374천원 대비 2,906천원 증가하였으며, 채무잔액의 경우 2021년 말 별도기준 68,216천원으로 2020년말 별도기준 63,409천원 대비 4,807천원 증가하였습니다. 당사 특수관계자에 대한 채권 및 채무 잔액의 경우 당사의 2021년 말 별도기준 총자산 133,224천원 대비 중요한 비중을 차지하고 있지는 않은 것으로 판단됩니다.

[특수관계자 채권ㆍ채무 내역]

(단위 : 천원)

특수관계
구분
특수관계자명
2021년말
2020년말

채권
채무
채권
채무

종속기업
(주)케이아이웍스
173,900
-
173,900
-

(주)에쓰비
1,677,167
20,114
1,677,399
15,307

영농조합법인 청림농장
773,415
-
773,415
-

(주)에쓰비인베스트먼트
640
5,000
418
5,000

(주)큐하스
233,200
-
223,388
-

관계기업
농업회사법인(주)에쓰비팜
0
43,102
0
43,102

㈜농업회사법인새울농장유통센터
990,000
-
990,000
-

기타
대양상사
500,000
-
500,000
-

농업회사법인 청림축산
855,909
-
855,909
-

임직원
임직원 외
1,728,045
-
1,734,945
-

합 계
6,932,280
68,216
6,929,374
63,409

자료 : 당사 사업보고서

당사의 종속회사는 전문가 영입 및 외부전문기관과의 협업 등을 통해 전문성을 확보할 예정이지만, 당사가 예상치 못한 어려움을 겪을 가능성을 배제할 수 없습니다. 또한, 영업실적 악화 뿐만 아니라 수익이 실현되기까지의 장기화가 진행될 경우 추가적인 자금소요가 발생될 수 있습니다. 또한 특수관계사(종속회사, 관계회사 등)에 대한 대규모의 추가 투자가 발생할 경우, 영업환경이 급격히 악화되어 경영상의 어려움 등으로 채권 회수가 불가능할 경우 등 종속회사의 경영환경에 따라 당사에 재무적 부담이 발생할 수 있으며, 연결기준 영업실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있음을 투자자께서는 투자 시 참고하시기 바랍니다.

사. 외부감사 및 지정감사에 관한 위험

당사는 2019년 11월 3개 사업연도 이자보상배율이 1미만인 주권상장법인에 해당되어
「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」제11조 제1항 및 제2항, 동법 시행령 제17조 및 「외부감사 및 회계 등에 관한 규정」 제10조 및 제15조 제1항에 따라 2020년부터 3년 동안 증권선물위원회로부터 외부 감사인을 신우회계법인으로 지정받았고 2020년 회계감사를 신우회계법인으로부터 수감하였습니다. 지정감사로 인해 추후 당사에 대한 감사 강도가 강화될 수 있으며, 이 경우 당사의 감사의견에 영향을 끼칠 수 있습니다. 또한, 당사는 2021년 03월 23일 2020년 회계년도 감사보고서 상 내부회계관리제도에 대하여 비적정 의견을 받은 바 있습니다. 당사는 아래와 같이 향후 내부통제절차의 전반적인 재검토 및 감사인과의 지속적인 협의를 통해 상기한 취약점을 해소할 예정입니다. 당사의 개선 노력에도 불구하고 향후 재발 가능성을 완전히 배제할 수 없음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

당사는 코스닥시장 주권상장법인으로 '주식회사 등의 외부감사에 관한 법률(이하 "외감법")'에 의거하여 재무제표를 작성하여 회사로부터 독립된 외부의 감사인에 의해 회계감사를 받아야 합니다. 증권선물위원회는 외감법 제11조에 의거하여 증권선물위원회가 지정하는 회계법인을 감사인으로 선임하거나 변경선임할 것을 요구할 수 있습니다. 근거 법령의 내용은 아래와 같습니다.

주식회사 등의 외부감사에 관한 법률

제11조(증권선물위원회에 의한 감사인 지정 등) ① 증권선물위원회는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 회사에 3개 사업연도의 범위에서 증권선물위원회가 지정하는 회계법인을 감사인으로 선임하거나 변경선임할 것을 요구할 수 있다.

1. 감사 또는 감사위원회(감사위원회가 설치되지 아니한 주권상장법인, 대형비상장주식회사 또는 금융회사의 경우는 감사인선임위원회를 말한다. 이하 이 조에서 같다)의 승인을 받아 제10조에 따른 감사인의 선임기간 내에 증권선물위원회에 감사인 지정을 요청한 회사

2. 제10조에 따른 감사인의 선임기간 내에 감사인을 선임하지 아니한 회사

3. 제10조제3항 또는 제4항을 위반하여 감사인을 선임하거나 증권선물위원회가 회사의 감사인 교체 사유가 부당하다고 인정한 회사

4. 증권선물위원회의 감리 결과 제5조에 따른 회계처리기준을 위반하여 재무제표를 작성한 사실이 확인된 회사. 다만, 증권선물위원회가 정하는 경미한 위반이 확인된 회사는 제외한다.

5. 제6조제6항을 위반하여 회사의 재무제표를 감사인이 대신하여 작성하거나, 재무제표 작성과 관련된 회계처리에 대한 자문을 요구하거나 받은 회사

6. 주권상장법인 중 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 회사

가. 3개 사업연도 연속 영업이익이 0보다 작은 회사

나. 3개 사업연도 연속 영업현금흐름이 0보다 작은 회사

다. 3개 사업연도 연속 이자보상배율이 1 미만인 회사

라. 그 밖에 대통령령으로 정하는 재무기준에 해당하는 회사

7. 주권상장법인 중 대통령령으로 정하는 바에 따라 증권선물위원회가 공정한 감사가 필요하다고 인정하여 지정하는 회사

8. 「기업구조조정 촉진법」 제2조제5호에 따른 주채권은행 또는 대통령령으로 정하는 주주가 대통령령으로 정하는 방법에 따라 증권선물위원회에 감사인 지정을 요청하는 경우의 해당 회사

9. 제13조제1항 또는 제2항을 위반하여 감사계약의 해지 또는 감사인의 해임을 하지 아니하거나 새로운 감사인을 선임하지 아니한 회사

10. 감사인의 감사시간이 제16조의2제1항에서 정하는 표준 감사시간보다 현저히 낮은 수준이라고 증권선물위원회가 인정한 회사

11. 직전 사업연도를 포함하여 과거 3년간 최대주주의 변경이 2회 이상 발생하거나 대표이사의 교체가 3회 이상 발생한 주권상장법인

12. 그 밖에 공정한 감사가 특히 필요하다고 인정되어 대통령령으로 정하는 회사

② 증권선물위원회는 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 회사가 연속하는 6개 사업연도에 대하여 제10조제1항에 따라 감사인을 선임한 경우에는 증권선물위원회가 대통령령이 정하는 기준과 절차에 따라 지정하는 회계법인을 감사인으로 선임하거나 변경선임할 것을 요구할 수 있다.

1. 주권상장법인. 다만, 대통령령으로 정하는 주권상장법인은 제외한다.

2. 제1호에 해당하지 아니하는 회사 가운데 자산총액이 대통령령으로 정하는 금액 이상이고 대주주 및 그 대주주와 대통령령으로 정하는 특수관계에 있는 자가 합하여 발행주식총수(의결권이 없는 주식은 제외한다. 이하 같다)의 100분의 50 이상을 소유하고 있는 회사로서 대주주 또는 그 대주주와 특수관계에 있는 자가 해당 회사의 대표이사인 회사

(중 략)

출처:
국가법령정보센터

외감법 제11조 제1항 제7호의 "주권상장법인 중 대통령령으로 정하는 바에 따라 증권선물위원회가 공정한 감사가 필요하다고 인정하여 지정하는 회사"는 아래의 외감법 시행령에 기재되어 있습니다.

주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 시행령

제14조(증권선물위원회의 감사인 지정을 받는 회사) ① 삭제

② 삭제

③ 증권선물위원회는 법 제11조제1항제7호에 따라 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 회사 중에서 공정한 감사가 필요하다고 인정되는 회사를 지정한다.

1. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제390조에 따른 상장규정(이하 "상장규정"이라 한다)에 따라 관리종목으로 지정된 회사. 다만, 다음 각 목의 어느 하나에 해당하여 관리종목으로 지정된 경우는 제외한다.

가. 주주 수 또는 상장주식 수 등 주식분산 기준을 충족하지 못한 경우

나. 주식거래량 기준을 충족하지 못한 경우

다. 시가총액 기준을 충족하지 못한 경우

2. 대통령령 제24697호 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 일부개정령 부칙 제8조에 따른 코스닥시장(이하 "코스닥시장"이라 한다)에 대하여 별도로 정하는 상장규정에 따라 투자주의 환기종목으로 지정된 법인. 다만, 감사인이 회사가 법 제8조제6항에 따라 같은 조에서 정한 사항을 준수했는지 여부 및 같은 조 제4항에 따른 내부회계관리제도의 운영실태에 관한 보고 내용을 검토하거나 감사한 결과 다음 각 목의 어느 하나에 해당하여 투자주의 환기종목으로 지정된 경우는 제외한다.

가. 중요한 취약점이 발견된 경우

나. 감사인의 검토 또는 감사 범위에 제한이 있는 경우

다. 감사인의 검토 의견 또는 감사 의견이 표명되지 아니한 경우

④ 법 제11조제1항제8호에서 "대통령령으로 정하는 주주"란 투자대상회사의 장기적인 가치 향상과 지속적인 성장을 추구함으로써 고객과 수익자의 중장기적인 이익을 도모할 책임(이하 "수탁자 책임"이라 한다)을 효과적으로 이행할 기관투자자인 주주로서 증권선물위원회가 인정하는 자를 말한다. 이 경우 증권선물위원회는 금융위원회가 정하는 바에 따라 다음 각 호의 사항을 고려하여야 한다.

1. 기관투자자가 수탁자 책임을 효과적으로 이행하는 데 필요한 핵심 원칙에 따라 주주활동을 수행하였는지 여부

2. 투자대상회사의 지분을 보유한 기간

3. 투자대상회사 지분율

4. 그 밖에 금융위원회가 정하는 사항

⑤ 「기업구조조정 촉진법」 제2조제5호에 따른 주채권은행 및 제4항에 따른 기관투자자인 주주가 법 제11조제1항제8호에 따라 증권선물위원회에 감사인 지정을 요청하려면 금융위원회가 정하는 바에 따라 감사인 지정을 신청하는 서류를 작성하여 제출하여야 한다. 이 경우 제4항에 따른 기관투자자인 주주는 같은 항 각 호의 사항을 증명할 수 있는 자료를 첨부하여야 한다.

⑥ 법 제11조제1항제12호에서 "대통령령으로 정하는 회사"란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 회사를 말한다.

1. 해당 사업연도 또는 다음 사업연도 중에 주권상장법인이 되려는 회사. 다만, 다음 각 목의 회사는 제외한다.

가. 코스닥시장에 상장된 주권을 발행한 법인(이하 "코스닥시장상장법인"이라 한다)이 되려는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제176조의9제1항에 따른 유가증권시장에 상장된 주권을 발행한 법인(이하 "유가증권시장상장법인"이라 한다)

나. 유가증권시장상장법인이 되려는 코스닥시장상장법인

다. 코넥스시장에 주권을 상장하려는 법인

라. 주권상장법인이 되려는 기업인수목적회사

2. 제21조제1항제3호부터 제5호까지 및 같은 조 제3항제1호에 해당하여 감사인이 감사업무에 대한 계약을 해지한 회사

3. 다음 각 목의 어느 하나를 위반한 회사. 다만, 증권선물위원회가 정하는 경미한 위반 사항으로 확인된 경우는 제외한다.

가. 법 제6조제2항부터 제5항까지의 규정에 따른 재무제표 제출 및 공시

나. 법 제8조제1항부터 제5항까지 및 이 영 제9조에 따른 내부회계관리제도의 운영

다. 법 제9조제1항에 따른 감사인의 자격제한

라. 법 제10조제5항 및 제6항에 따른 감사인 선임 시 준수 사항

마. 법 제12조에 따른 감사인 선임 등의 보고ㆍ통지ㆍ공고

바. 법 제13조에 따른 감사인 해임 및 재선임

사. 법 제14조에 따른 의견진술권

아. 법 제21조에 따른 감사인의 권한

자. 법 제22조제3항부터 제6항까지의 규정에 따른 부정행위 등의 조사 및 시정요구 등

차. 법 제28조제2항 및 제3항에 따른 부정행위 신고자의 보호

4. 다른 법률에서 정하는 바에 따라 증권선물위원회에 감사인 지정이 의뢰된 회사

5. 금융위원회가 정하는 금액 이상의 횡령 또는 배임을 하였다는 이유로 주권상장법인이 소속 임직원(퇴임하거나 퇴직한 임직원을 포함한다. 이하 이 호에서 같다)을 고소하거나, 그 임직원에 대하여 공소가 제기된 회사

6. 회사가 제17조제1항을 위반한 경우(제17조제1항에 따라 증권선물위원회에 제출해야하는 자료에 거짓으로 기재되거나 표시된 내용이 있는 경우 또는 기재하거나 표시하여야 할 사항을 빠뜨린 경우를 포함한다)

출처:
국가법령정보센터

당사는 2019년 11월 3개 사업연도 이자보상배율이 1미만인 주권상장법인에 해당되어
「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」제11조 제1항 및 제2항, 동법 시행령 제17조 및 「외부감사 및 회계 등에 관한 규정」 제10조 및 제15조 제1항에 따라 2020년부터 3년 동안 증권선물위원회로부터 외부 감사인을 신우회계법인으로 지정받았고 2020년 회계감사를 신우회계법인으로부터 수감하였습니다. 지정감사로 인해 추후 당사에 대한 감사 강도가 강화될 수 있으며, 이 경우 당사의 감사의견에 영향을 끼칠 수 있습니다.

또한, 당사는 2021년 03월 23일 2020년 회계년도 감사보고서 상 내부회계관리제도에 대하여 비적정 의견을 받은 바 있습니다. 당사는 2021년 내부통제절차의 전반적인 재검토 및 감사인과의 지속적인 협의를 통해 상기한 취약점을 해소하였고, 2021년 회계년도에 대한 내부회계관리제도는 적정의견을 받았습니다. 그러나 당사의 개선 에도 불구하고 향후 재발 가능성을 완전히 배제할 수 없음을 투자자께서는 유의하시길 바랍니다.

아. 회계처리기준 위반 위험

당사는 2021년 12월 당사의 2017년부터 2019년까지의 연결재무제표 등에 대하여 '외부감사 및 회계 등에 관한 규정' 제23조제1항부터 제3항까지의 규정에 의한 심사를 받았으며, 심사결과 지급수수료 과소계상과 전환권대가 과소계상 위반사항이 발견되어 '주식회사 등의 외부감사에 관한 법률' 제29조, '외부감사 및 회계등에 관한 규정' 제27조제3항 등에 따라 '주의' 조치를 받았습니다. 당사는 이와 같은 문제가 재발하지 않도록 회계처리와 관련된 인력, 업무절차 및 시스템을 정비하였습니
다.
또한, 2021년 재무제표에 대한 감사와 내부회계관리제도 검토에서'적정' 의견을 받았습니다.
그러나 향후 당사가 증권선물위원회 또는 금융감독원장으로부터 조치를 받은 날부터 3년 이내에 고의 또는 중과실에 따른 법령등의 위반이 있는 경우 가중처벌을 받을 수 있는 점, 투자자들께서는 유의하시길 바랍니다.

당사는 2021년 12월 당사의 2017년부터 2019년까지의 연결재무제표 등에 대하여 '외부감사 및 회계 등에 관한 규정' 제23조제1항부터 제3항까지의 규정에 의한 심사를 받았으며, 심사결과 회계처리기준 위반사항이 발견되어 '주식회사 등의 외부감사에 관한 법률' 제29조, '외부감사 및 회계등에 관한 규정' 제27조제3항 등에 따라 '주의' 조치를 받았습니다.

지적사항은 다음과 같습니다.

당사는 연구사료의 성능검증을 위해 축산업체에게 시험용 연구사료를 공급하고, 이에 따른 손실 및 수익을 보전해주기로 약정하였고, 2006년 손실 및 수익보전금을 1차로 지급하면서 수수료 비용으로 인식하였습니다. 그러나 축산업체에서 2014년 요청한 보전금은 전 대표이사의 형사소송 결과 및 축산업체가 제기한 소송 등을 이유로 비용 인식을 지연하다가 2019년 법원 판결 이후 이를 인식함으로써 2014년부터 2018년까지 자기자본 1,750백만원을 과대계상 하였습니다.

[위반금액]

(단위: 백만원)

구분
2017
2018
2019

당기순이익 과소(A)
-
-
1,750

자기자본 과소(B)
1,750
1,750
-

위반금액: MAX(A,B)
1,750
1,750
1,750

또한, 당사는 2018년 12월 전환사채 발행시 전환권 대가만 인식하고 풋옵션 등을 구분하여 인식하지 않았고, 기말에 동 파생상품에 대한 공정가치 평가도 누락하여 자기자본을 과소 계상하였습니다.

[위반금액]

(단위: 백만원)

구분
2018
2019

당기순이익 과소(A)
384
3,523

자기자본 과소(B)
57
3,907

위반금액: MAX(A,B)
384
3,907

당사는 지적사항을 반영하여 최근 3개년 감사보고서 및 연결감사보고서의 주석 등을 정정공시 하였고, 같은 기간에 해당하는 사업보고서도 정정 제출하였습니다.
 이후 감독기관으로부터 '주식회사 등의 외부감사에 관한 법률' 제29조, '외부감사 및 회계 등에 관한 규정' 제27조 제3항, 부칙 제2019-13호 제2조 및 舊 '외부감사 및 회계 등에 관한 규정' 제55조 제1항 등에 의하여 주의조치를 받았습니다. 

당사는 이와 같은 문제가 재발하지 않도록 회계처리와 관련된 인력, 업무절차 및 시스템을 정비하였습니
다.
또한, 2021년 재무제표에 대한 감사와 내부회계관리제도 검토에서'적정' 의견을 받았습니다.
그러나 향후 당사가 증권선물위원회 또는 금융감독원장으로부터 조치를 받은 날부터 3년 이내에 고의 또는 중과실에 따른 법령등의 위반이 있는 경우 가중처벌을 받을 수 있는 점, 투자자들께서는 유의하시길 바랍니다.

자. 유상증자 실권주 미발행에 따른 자금 사용목적 변동 위험

당사는 제품생산에 필요한 원재료의 80% 이상을 미국, 호주 등에서 수입하고 있으며, 최근 코로나19 발생 및 우크라이나 사태 등으로 인하여 수입원재료 가격은 급등하고 있습니다. 당사는 금번 유상증자로 조달 예정인
7,248백만원
은 금년 6월 ~ 7월에 수입되는 원재료 결제자금에 사용할 예정입니다. 당사는 금번 유상증자를 통하여 최대주주 등의 지분율(32.68%)에 해당하는 유상증자대금
2,368백만원
은 조달될 것으로 계획하고 있으며, 추가적으로 청약이 이루어지는 부분은 예측하기 어렵습니다.
당사가 진행하는 주주배정 유상증자의 특성상, 청약률이 저조할 경우 미청약된 수량은 미발행되기 때문에 당사가 당초 목표한 자금을 조달하는데 실패할 가능성이 있습니다. 최종 조달금액이 모집 예정금액에 미달할 경우 당사는 자금의 사용 목적에 맞게 집행하지 못할 가능성이 있으며, 회사의 재무건전성을 개선하는데 어려움을 겪을 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

당사는 제품생산에 필요한 원재료의 80% 이상을 미국, 호주 등에서 수입하고 있으며, 최근 코로나19 발생 및 우크라이나 사태 등으로 인하여 수입원재료 가격은 급등하고 있습니다. 당사는 금번 유상증자로 조달 예정인
7,248백만원은 아래와 같이 금년 6월 ~ 7월에 수입되는 원재료 결제자금에 사용할 예정입니다.

[금번 유상증자자금 사용내역 우선순위]

(단위 : 백만원)

구분

상세현황

사용예정시기

금액

우선순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(CBH)

2022년 6월

1,130

1순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

( UGC)

2022년 6월

930

2순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

( UGC)

2022년 6월

593

3순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

(ADM)

2022년 6월

406

4순위

운영자금

옥수수수입 결제자금

(COFCO)

2022년 6월

574

5순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(VITERRA)

2022년 6월

1,784

6순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(VITERRA)

2022년 6월

1,504

7순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(CBH)

2022년 7월

327

8순위

합 계

7,248

당사는 금번 유상증자를 통하여 최대주주 등의 지분율(32.68%)에 해당하는 유상증자대금
2,368백만원
은 조달될 것으로 계획하고 있으며, 추가적으로 청약이 이루어지는 부분은 예측하기 어렵습니다. 당사에서 금번 진행하는 주주배정 유상증자는 구주주의 청약 후 발생하는 실권주는 미발행 처리됩니다. 이에 따라 공모기간 중 당사의 경영실적의 저하 또는 주식시장의 급격한 변동 등에 따라 모집 예정금액의 일부만 청약이 이루어질 가능성이 있으며, 최초 모집 예정금액 대비하여 청약율이 저조할 경우 당사가 계획한 자금 사용 목적이 당사의 계획대로 진행되지 않을 수 있습니다. 

[주주배정 후 실권주 미발행시 주주 참여율별 예상 부족자금]

(단위: 백만원)

최대주주 등 참여 (A)

일반주주참여 (B)

합계

(C = A +B)

예정금액대비

부족금액

지분율
예상
참여금액
청약율
조달금액
청약율
조달금액

32.68%
2,368

20%시

1,450

52.68%

3,818
3,430

30%시

2,174

62.68%

4,543
2,705

40%시

2,899

72.68%

5,267
1,980

50%시

3,624

82.68%

5,992
1,255

주) 최대주주 등은 배정받은 주식에 대하여 모두 참여할 예정임

당사는 실제 모집된 자금이 모집 예정금액인
7,248백만원
보다 부족할 경우에는 당사가 보유하고 있는 비업무용자산(투자부동산 등)의 매각을 통해 운영자금을 마련할 계획이며, 매각 대금은 금번 유상증자의 자금 사용목적과 같이 집행할 계획입니다. 

[매각 검토대상 비업무용 부동산 현황]

(단위: ㎡, 천원)

구분
소재지
면적
장부가액
비고

토지
경북 칠곡군
4,152
1,239,126
2020년 6월 자산재평가 및 재평가 후 취득가액 기준 금액임

토지
경남 양산시
39,152
800,000

토지
경북 경주시
5,272
675,119

토지
기타
119,816
833,548

합 계
168,392
3,547,793
-

그러나 당사가 진행하는 주주배정 유상증자의 특성상, 청약률이 저조할 경우 당초 목표한 자금을 조달하는데 실패할 수 있으며, 최종 조달금액이 모집 예정금액에 미달할 경우 자금의 사용 목적에 맞게 집행하지 못할 가능성이 있으며, 회사의 재무건전성을 개선하는데 어려움을 겪을 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

3. 기타위험

가. 청약 후 추가상장일까지 환금성 제약 및 주가의 급격한 변동에 따른 손실위험

당사의 금번 유상증자로 인한 발행신주는 주금 납입일 이후 코스닥시장에 추가 상장일까지 유동성이 제한될 수 있으며, 추가상장 시점에서 신주발행가액보다 주가의 수준이 낮은 경우 환금성 위험 및 원금 손실의 위험이 있습니다. 본 유상증자 기간동안 주가의 변동이 있을 수 있다는 점, 투자자께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

당사는 코스닥시장 상장법인으로서 이번 유상증자로 발행되는 신주는 코스닥시장에 상장되어 거래될 예정이므로 유동성과 관계된 심각한 환금성 위험은 존재하지 않습니다. 그러나 유상증자 청약에 참여하여 신주를 배정받을 경우, 신주가 상장되어 매매가 가능할 때까지 납입주금에 대한 유동성의 제약이 있습니다.

본 유상증자의 자세한 일정은 본 신고서의 "제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항" 중 '1. 공모개요'를 참고하시기 바랍니다.

또한 코스닥시장에 추가 상장될 때까지 유상증자로 발행되는 신주의 발행가액 수준의 주가가 유지되지 않을 수 있으며, 당사의 내적인 환경변화 또는 시장 전체의 환경 변화 등에 의한 급격한 주가하락이 발생할 경우, 투자원금에 대한 손실이 발생할 수 있습니다.

나. 유상증자 일정 변경 가능성에 따른 위험

본 증권신고서는 공시심사 과정에서 일부 내용이 정정될 수 있으며, 투자판단과 밀접하게 연관된 주요 내용이 변경될 시에는 본 신고서상의 일정에 차질을 가져올 수 있습니다. 또한, 관계기관과의 업무진행 과정에서 일정이 변경될 수도 있으므로 투자자들께서는 투자시 이러한 점을 감안하시기 바랍니다.

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제120조 3항에 의거하여 본 증권신고서의 효력의 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 투자자에게 귀속됩니다.

금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 사업보고서(분기 및 반기보고서 포함) 및 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자의사를 결정하시는 데 참조하시기 바랍니다.

본 증권신고서는 공시심사과정에서 일부 내용이 정정될 수 있으며, 투자판단과 밀접하게 연관된 주요 내용이 변경될 경우에는 본 신고서상의 일정에 차질을 가져올 수 있습니다. 또한, 관계기관과의 업무진행과정에서 일정이 변경될 수도 있으므로 투자자들께서는 투자시 이러한 점을 감안하시기 바랍니다.

다. 주주배정 방식 모집에 따라 미발행 수량이 발생할 수 있는 가능성에 관한 사항

당사의 금번 유상증자는 주주배정 방식으로 진행되며 하이투자증권(주)는 모집주선회사로, 타인의 계산으로 증권의 발행ㆍ인수에 대한 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 영업으로 하게 되며, 자본시장과 금융투자업에 관한 법률상 증권의 인수업무를 수행하지 않습니다. 이에 따라 구주주 청약 진행 후 청약결과에 따라 발생하는 미청약 물량(실권주)에 대해서는 미발행 처리됩니다.

금번 유상증자 대상인 보통주의 배정 및 청약대상자는

2022년 3월 4일
이사회 결의를 통하여

신주배정기준일
인
2022년 3월 31일
까지

기존 보통주를
보유하고 있는 투자자입니다. 기존 구주주의 청약 여부는 투자자의 투자의사결정에 따르므로 증권신고서 제출일 기준으로 당사가 예측하기 어려운 측면이 존재하며 금번 유상증자에 참여하는 투자자께서는 이점 참고하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

당사의 금번 유상증자는 주주배정 방식으로 진행되며 하이투자증권(주)는 모집주선회사로, 타인의 계산으로 증권의 발행ㆍ인수에 대한 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 영업으로 하게 되며, 자본시장과 금융투자업에 관한 법률상 증권의 인수업무를 수행하지 않습니다. 이에 따라 구주주 청약 진행 후 청약결과에 따라 발생하는 미청약 물량(실권주)에 대해서는 미발행 처리됩니다.

금번 유상증자 대상인 보통주의 배정 및 청약대상자는

2022년 3월 4일
이사회 결의를 통하여

신주배정기준일
인
2022년 3월 31
일까지

기존 보
통주를 보유하고 있는 투자자입니다. 기존 구주주의 청약 여부는 투자자의 투자의사결정에 따르므로 증권신고서 제출일 기준으로 당사가 예측하기 어려운 측면이 존재하하며 금번 유상증자에 참여하는 투자자께서는 이점 참고하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

라. 발행규모 감소 가능성에 따른 위험

주식시장의 급격한 상황 악화 등으로 인하여 금번 유상증자 발행가격이 하락하면서 모집규모가 크게 줄어들 경우, 당사가 계획했던 사업추진 및 자금운용 등에 차질이 빚어지면서 사업실적 및 재무적 안정성에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자분들은 투자시 이점에 유의하시기 바랍니다. 금번 유상증자를 통한 자금사용목적은 Ⅴ. 자금의 사용목적 부분을 참고하여 주시기 바랍니다.

금공모가격의 결정방법은 본 증권신고서 '제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 공모가격 결정방법'을 참고하시기 바랍니다. 예정 발행가액은 이사회결의일(2022년 03월 04일) 직전 거래일을 기산일로 하여 산정하였으며, 최종 발행가액은 구주주 청약초일 전 3거래일에 확정되어 익영업일에 당사 홈페이지(http://www.hantop.com) 및 금융감독원 전자공시시스템에 공시될 예정입니다.

당사는 금번 유상증자의 1주당 예정발행가액을 "증권의발행및공시등에관한규정 " 제5-16조 및 제5-18조의 일반공모 방식으로 유상증자를 하는 경우의 발행가액 산정 방식을 준용하여 10%의 할인율을 적용한 가액으로 산정합니다.

모집(예정)가액은 이사회결의일(2022년 03월 04일) 직전거래일인 2022년 03월 03일을 기산일로 하여 기산일로부터 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(총 거래금액 ÷ 총 거래량)를 기준주가로 하여 할인율 10%를 적용하여 산정합니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 예정 발행가액으로 하며,호가 단위 미만은 호가 단위로 절상합니다.

당사는 '신주배정기준일'(주주확정일) 전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 10%의 할인율을 적용한 예정 발행가액을 재차 공시할 예정입니다. 이 때 공시되는 예정발행가액을 기준으로 권리락 조치가 이루어질 예정입니다. 이는 권리락 시 기준이 되는 예정발행가액을 최초 증권신고서 제출시점에 산출된 예정발행가액이 아닌 권리락 시점의 주가를 반영한 예정발행가액을 사용하여 적절한 권리락 조치를 취하기 위함입니다.

확정 발행가액은 "증권의발행및공시등에관한규정" 5-18조(유상증자의 발행가액 결정)의 산출근거에 의거, 구주주 청약초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 할인율 10%를 적용하여 산정합니다. 따라서 구주주 청약 초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(그 기간 동안 증권시장에서 거래된 해당 종목의 총 거래금액을 총 거래량으로 나눈 가격을 말합니다)를기준주가로 하여 10%의 할인율을 적용한 확정발행가액을 산출하여 금융위원회(금융감독원) 전자공시시스템에 공시할 예정이며, 회사의 인터넷 홈페이지(http://www.hantop.com)에 게재하여 개별통지에 갈음할 예정입니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 확정발행가액으로 하며, 호가 단위 미만은 호가 단위로 절상합니다.

하지만 주식시장의 급격한 상황 악화 등으로 인하여 금번 유상증자 발행가격이 하락하면서 모집규모가 크게 줄어들 경우, 당사가 계획했던 사업추진 및 자금운용 등에 차질이 빚어지면서 사업실적 및 재무적 안정성에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자분들은 투자시 이점에 유의하시기 바랍니다. 금번 유상증자를 통한 자금사용목적은 Ⅴ. 자금의 사용목적 부분을 참고하여 주시기 바랍니다.

마. 집단 소송 제기 가능성 위험

당사가 잘못된 정보를 제공하거나 부실감사 등으로 주주들에게 손해를 끼칠 시 일부 주주들로부터 집단 소송이 제기될 위험이 있습니다.

「증권관련 집단소송법」 제12조(소송허가 요건)에 따라 50명 이상의 개인이 발행주식총수의 0.01% 이상 보유할 경우 한 명 이상의 대표 당사자가 상기 50인 이상의 당사자들을 대리하여 회사가 발행한 증권의 거래과정에서 발생한 피해에 대하여 소송을 제기할 수 있습니다. 

당사가 잘못된 정보를 제공하거나 부실감사 등으로 주주들에게 손해를 끼칠 시 일부 주주들로부터 집단 소송이 제기될 위험이 있습니다. 본 증권신고서 및 투자설명서에서 기재된 잘못된 내용, 잘못된 사업보고서의 공시, 내부자거래에 의한 손해배상청구및 회계부정으로 인한 손해배상 청구 등이 주요한 소송 사유에 포함됩니다. 당사는 향후 이와 같은 집단소송의 대상이 되지 않는다고 확신할 수 없으며, 만약 당사에 대하여 집단소송이 제기될 경우 상당한 소송비용이 발생할 수 있습니다.

바. 관리감독기준 위반에 따른 거래정지 위험

최근 상장기업에 대한 관리감독기준이 강화되는 추세이며, 향후 당사가 상장기업 관리감독기준을 위반할 경우 주권매매정지, 관리종목지정, 상장폐지실질심사, 상장폐지 등의 조치가 취해질 수 있습니다.

최근 금융감독기관 등의 관리감독기준이 엄격해지고 있는 상황으로 관련 규정을 위반할 경우 주권매매정지, 관리종목지정, 상장폐지실질심사, 상장폐지 등의 조치가 취해질 수 있습니다.

향후 감독기관으로부터 당사가 현재 파악하지 못한 제재가 부과될 경우 주가하락 및유동성(환금성)제약 등으로 인해 투자금에 막대한 손실이 발생할 수 있으니 투자자들께서는 관련 규정을 충분히 검토하신 후 투자에 임해주시기 바랍니다.

특히, "코스닥시장 상장규정 제53조(관리종목), 코스닥시장 상장규정 제54조(상장의 폐지) 및 코스닥시장 상장규정 제58조(시장위원회의 심사 등)"에 유의하시기 바랍니다. 자세한 금융관련 법규는 "국가법령정보센터(http://law.go.kr)", "금융감독원 금융법규서비스(http://fss.or.kr)", "KRX법규서비스(http://law.krx.co.kr)" 등을 참고하시기 바랍니다.

사. 경영환경변화 등에 따른 위험

대내외적 경영환경 변화에 따라 당사 실적의 급변동이 있을 경우 투자원금에 대한 손실이 발생할 수 있으므로, 상기 투자위험요소 및 본 증권신고서에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 투자자 여러분이 독자적으로 결정해야 함을 유의하시기 바랍니다.

당사의 주가는 국내외 주식시장 환경 변화와 같은 외부적 요인에 영향을 받아 변동할 가능성이 존재하며, 당사의 외부적인 경영환경 변화에 따라 당사 실적이 악화될 가능성이 높아질 경우 당사의 주가에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

본 건 공모 주식을 청약하고자 하는 투자자들은 투자결정을 하기 전에 본 증권신고서의 다른 기재 부분뿐만 아니라 상기 투자위험요소를 주의 깊게 검토한 후 이를 고려하여 최종적인 투자판단을 해야 하며, 당사가 현재 알고 있지 못하거나 중요하지 않다고 판단하여 상기 투자위험요소에 기재하지 않은 사항이라 하더라도 당사의 운영에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있다는 가능성을 배제할 수는 없으므로, 투자자는 상기 투자위험요소 및 본 신고서에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 자신의 독자적인 판단에 의해서 투자하셔야 합니다.

만일 상기 투자위험요소에 기재한 내용 중 부정적인 요소가 현실화될 경우 당사의 사업, 재무상태, 기타 운영결과에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있으며, 이에 따라 투자자가 금번 공모 과정에서 취득하게 되는 당사 주식의 시장가격이 하락하여 투자금액에 손실이 발생할 수도 있음을 유의하시기 바랍니다.

아. 유상증자 철회에 따른 위험

유상증자 진행 중에 모집 절차의 진행에 중대한 영향을 미칠만한 사유가 발생하여 당사의 판단으로 유상증자가 철회될 수 있습니다. 유상증자 납입 전에 철회될 경우 청약으로 인한 손실은 발생하지 않으나, 철회시점에 따라 권리락에 따른 주가하락 등이 발생할 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 또한, 당사가 계획한 자금사용목적의 자금이 조달되지 않기 때문에 당사는 단기간 유동성 위험에 직면하여 매우 위험한 상황이 발생할 수 있으니 이점 유의하시기 바랍니다.

금번 주주배정 유상증자는 모집주선 방식으로 진행됩니다. 유상증자 진행 중에 모집 절차의 진행에 중대한 영향을 미칠만한 사유가 발생하여 당사의 판단으로 유상증자가 철회될 수 있습니다. 유상증자 납입 전에 철회될 경우 청약으로 인한 손실은 발생하지 않으나, 철회시점에 따라 권리락에 따른 주가하락 등이 발생할 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

또한, 당사가 계획한 자금사용목적의 자금이 조달되지 않기 때문에 당사는 단기간 유동성 위험에 직면하고, 장기적으로 당사의 성장을 위해 수립한 경영계획에 차질이 생길 수 있습니다. 유상증자가 철회될 경우 매우 위험한 상황이 발생할 수 있으니 이점 유의하시기 바랍니다.

자. 기타 투자자 유의사항

본 건 유상증자를 통해 취득한 당사의 주식가치가 하락할 수 있으며, 상기 투자위험요소에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 투자자 여러분의 독자적인 판단에 의해야 함을 유의하시기 바랍니다.

금번 유상증자 실시로 당사의 주식가치가 향후 하락할 수 있으므로 투자자 여러분께서는 이점 유의하시기 바랍니다. 이 증권신고서의 효력발생은 정부가 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 이 유가증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니며, 기재사항은 청약일 이전에 변경될 수 있습니다.

본 증권신고서의 효력발생은 정부가 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 이 유가증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니며, 기재사항은 청약일 이전에 변경될 수 있습니다. 본 주식을 청약하고자 하는 투자자께서는 투자결정을 하기 전에 본 증권신고서의 상기 투자위험요소 뿐만 아니라 다른 부분 또한 주의 깊게 검토한 후 이를 고려하여 최종적인 투자판단을 해야 합니다. 다만, 당사가 현재 알고 있지 못하거나 중요하지 않다고 판단하여 상기 투자위험요소에 기재하지 않은 사항이라 하더라도 당사의 운영에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있다는 가능성을 배제할 수는 없습니다. 따라서 투자자께서는 상기 투자위험요소에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안 되며, 다양한 방면에서 신중한 검토를 병행하여 독자적으로 판단할 필요가 있습니다.

당사는 상기에 기술된 투자위험요소 외에도 불안정한 경제상황 등에 의하여 직·간접적으로 영향을 받을 수 있습니다. 당사의 재무제표는 당사의 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 경제상황에 대한 경영자의 현재까지의 평가를 반영하고 있으나, 실제 결과는 현재시점에서의 평가와는 상당히 다를 수 있는 점을 유의하시기 바랍니다.

만일 상기 투자위험요소가 실제로 발생하는 경우 당사의 사업, 재무상태, 기타 운영결과에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있으며, 이에 따라 투자자가 금번 공모 과정에서 취득하게 되는 당사 주식의 시장가격이 하락하여 투자금액의 일부 또는 전부를 잃게 될 수도 있습니다.

본건 공모를 위한 분석 중에는 예측정보가 포함되어 있습니다. 그러나 예측정보에 대한 실제 결과는 여러 가지 요소들의 영향에 따라 애초에 예측했던 것과 다를 수 있다는 점에 유의해야 합니다. 

IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

금번 (주)한탑의 주주배정 유상증자에서 하이투자증권(주)는 모집주선회사로, 투자중개업자로서 타인의 계산으로 증권의 발행ㆍ인수에 대한 청약의 권유, 청약, 청약의 승낙을 영업으로 하게 되며, 자본시장과 금융투자업에 관한 법률상 증권의 인수업무를 수행하지 않습니다.

V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

(단위: 원)

구 분

금 액

모집 또는 매출총액 (1)

7,247,500,000

발행제비용 (2)

148,904,550

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]

7,098,595,450

주1)

상기 금액은
1차 발행가액을 기준으로 산정한 금액으로, 모집가액 확정 시 변경될 수 있습니다.

주2)
상기 모집총액은 우선적으로 하단에 기재된 자금의 사용 목적에 따라 사용할 예정입니다.

주3)
상기 기재 금액은 모집주식수를 전량 발행하는 것을 가정하여 산정하였습니다.

나. 발행제비용의 내역

(단위 : 원)

구 분
금 액
계산 근거

발행분담금
1,304,550
모집총액의 0.018% (10원 미만 절사)

모집주선수수료
100,000,000
정액

상장수수료
2,000,000

10억원당 25만원

등록면허세
13,000,000
증자 자본금의 0.40% (지방세법 제28조, 10원 미만 절사)

지방교육세
2,600,000
등록세의 20% (지방세법 제151조, 10원 미만 절사)

기타비용
30,000,000
투자설명서, 통지서 인쇄비 및 발송비 등

합 계
148,904,550
-

주1)

상기 금액은
1차 발행가액을 기준으로 산정한 금액입니다.

주2)
모집주선수수료 및 추가상장수수료는 발행주식수에 따라 변동될 수 있습니다.

주3)
발행제비용은 공모금액 및 상장신청일 직전일 한국거래소에서 거래되는 당사의 보통주식 종가, 유관기관 정책 등에 따라 변동될 수 있습니다.

주4)
기타비용은 예상금액으로 변동될 수 있습니다.

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용목적

당사는 금번 주주배정 유상증자를 통해 조달한 자금을 운영자금에 사용할 예정이며, 그 내역은 하기와 같습니다.

자금의 사용목적

(기준일 :
2022년 03월 29일
)
(단위 : 천원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

-
-
7,247,500
-
-
-
7,247,500

주1)

상기 금액은
1차 발행가액을 기준으로 산정한 금액으로, 모집가액 확정 시 변경될 수 있습니다.

주2)
상기 모집 또는 매출총액은 우선적으로 아래 자금의 사용 목적에 따라 사용하며, 발행제비용은 당사의 자체자금으로 사용할 예정입니다.

나. 공모자금 세부 사용목적

금번 유상증자로 조달된 자금은 운영자금에
총 7,248백만원을 사용할 예정입니다.

[금번 유상증자자금 사용내역 우선순위]

(단위 : 백만원)

구분

상세현황

사용예정시기

금액

우선순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(CBH)

2022년 6월

1,130

1순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

( UGC)

2022년 6월

930

2순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

( UGC)

2022년 6월

593

3순위

운영자금

미주맥수입 결제자금

(ADM)

2022년 6월

406

4순위

운영자금

옥수수수입 결제자금

(COFCO)

2022년 6월

574

5순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(VITERRA)

2022년 6월

1,784

6순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(VITERRA)

2022년 6월

1,504

7순위

운영자금

호주맥수입 결제자금

(CBH)

2022년 7월

327

8순위

합 계

7,248

이와 관련하여 상기 기재된 자금사용 목적 외에 운영자금 사용 및 타용도로 사용시 매 분기별 정기보고서에 공모자금 실제 사용내역에 관하여 성실하게 공시할 예정입니다.

(1) 운영자금 - 수입원재료 결제자금

당사는 제품생산에 필요한 원재료의 80% 이상을 미국, 호주 등에서 수입하고 있으며, 최근 코로나19 발생 및 우크라이나 사태 등으로 인하여 수입원재료 가격은 급등하고 있습니다. 당사는 위와 같이 금년 6월 ~ 7월에 수입되는 원재료 결제자금에 유상증자로 조달된 자금을 사용할 예정입니다.

다. 자금 집행의 부족한 자금의 재원마련

당사는 금번 유상증자를 통하여 최대주주 등의 지분율(32.68%)에 해당하는 유상증자대금
2,368백만원
은 조달될 것으로 계획하고 있으며, 추가적으로 청약이 이루어지는 부분은 예측하기 어렵습니다.

공모기간 중 당사의 경영실적의 저하 또는 주식시장의 급격한 변동 등에 따라 모집 예정금액의 일부만 청약이 이루어질 경우 청약에 미달한 부분은 미발행 처리할 예정입니다. 만일, 금번 유상증자 기간 중 당사의 경영 실적의 저하 또는 주식시장의 급격한 변동 등에 따라 최초 모집 예정금액 대비하여 낮은 규모가 조달될 경우 당사가 계획한 자금 사용 목적이 당사의 계획대로 진행되지 않을 수 있으며, 이러한 경우 당사가 계획한 자금운용이 불가능할 수 있습니다.

[매각 검토대상 비업무용 부동산 현황]

(단위: ㎡, 천원)

구분
소재지
면적
장부가액
비고

토지
경북 칠곡군
4,152
1,239,126
2020년 6월 자산재평가 및 재평가 후 취득가액 기준 금액임

토지
경남 양산시
39,152
800,000

토지
경북 경주시
5,272
675,119

토지
기타
119,816
833,548

합 계
168,392
3,547,793
-

당사는 실제 모집된 자금이 모집예정금액인
7,248백만원
보다 부족할 경우에는 당사가 보유하고 있는 비업무용자산(투자부동산 등)의 매각을 통해 운영자금을 마련할 계획이며, 금번 유상증자로 조달된 자금은 상기와 같이 집행할 계획입니다. 

VI. 그 밖에 투자자보호를 위해 필요한 사항

본 건의 경우 시장조성 또는 안정조작에 관한 사항은 해당사항 없습니다.

제2부 발행인에 관한 사항

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 개황
 (연결재무제표를 작성하는 주권상장법인이 사업보고서, 분기ㆍ반기보고서를 제출하는 경우에 한함)
연결대상 종속회사 현황(요약)

(단위 : 사)

구분
연결대상회사수
주요
종속회사수

기초
증가
감소
기말

상장
-
-
-
-
-

비상장
6
-
-
6
-

합계
-
-
-
-
-

1-1. 연결대상회사의 변동내용

구 분
자회사
사 유

신규
연결
-
-

-
-

연결
제외
-
-

-
-

중소기업 등 해당 여부

중소기업 해당 여부
해당

벤처기업 해당 여부
미해당

중견기업 해당 여부
미해당

회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

주권상장
(또는 등록ㆍ지정)여부
주권상장
(또는 등록ㆍ지정)일자
특례상장 등
여부
특례상장 등
적용법규

코스닥시장
1995년 06월 30일
해당사항없음
해당사항없음

나. 회사의 법적, 상업적 명칭
당사의 명칭은 '주식회사 한탑' 이라고 표기합니다.
또한 영문으로는 Hantop Inc. 로 표기합니다.

다. 설립일자 및 존속기간
당사는 1959년 6월 26일 설립되어 소맥분과 배합사료의 제조 및 판매를 주요사업으로 영위하고 있으며, 부산광역시에 본사 및 제분공장을, 경상남도 양산시 양산지방산업단지에 사료공장을 두고 있습니다. 1995년 6월 30일, 당사의 주식을 한국거래소 코스닥시장에 상장하였습니다.

라. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
 - 주소 : 부산광역시 남구 용소로 101 (대연3동 598-7)
 - 전화번호 : 051-626-2841
 - 홈페이지 주소 : http://www.hantop.com

마. 중소기업 해당여부
본 보고서 제출일 현재 당사는 중소기업기본법 제 2조 및 동법 시행령에 따른 중소기업에 해당됩니다.

바. 주요 사업의 내용
당사는 제분사업과 사료사업을 영위하고 있으며, 각 산업의 특성은 아래와 같습니다.
제분산업은 원재료의 100%를 북미, 호주 등으로부터 수입에 의존하여 국제곡물 가격의 동향에 매우 민감하나, 기초생필품의 특성상 국내 수급의 가격 탄력성이 타산업에 비하여 낮아 제품 공급면의 안정성이 높습니다. 사료산업은 성숙기에 있는 산업으로서 전방산업인 축산업의 경기에 제품 공급이 좌우되는 경향이 있으며, 고품질의 제품공급과 더불어 시험농장의 운영에 따른 기술력을 바탕으로 농가에 각종 서비스를 제공하고 있습니다.
2011년부터 당사가 도입한 K - IFRS에 따라 연결대상 종속회사에 포함된 회사들이영위하는 사업으로는 의료기기제조(케이아이웍스), 보호용테이프제조(CHOICE PRO-TECH), 부동산투자 및 자동차 부분정비(에쓰비), 축산업(청림농장), 창업투자(에쓰비인베스트먼트), 식품제조가공업(큐하스) 등이 있습니다.
(자세한 사항은 본 보고서의 'II. 사업의 내용'을 참조하시기 바랍니다.)

사. 향후 추진하려는 신규사업
제과, 제빵 제조 및 판매업, 식자재 도소매업, 농수산물 가공 및 판매업 등.

2. 회사의 연혁

1959-06-26
영남제분(주) 설립(경남 동래군 구포읍 구포리)

1962-12-09
현대식 5층 공장 준공(Pneumatic system)

1966-04-20
환능제분 및 대선제분의 공장 및 시설 인수

1966-11-21
구포동 제면공장 신설

1967-03-31
환능, 대선제분공장 시설 이전 병합, 설치

1969-01-18
제면공장을 배합사료공장으로 개조

1970-06-15
본사 및 제분공장을 현 위치로 이전 준공

1984-06-19
배합사료공장, 양산지방산업단지로 이전준공
 (1일생산능력 300M/T)

1989-03-24
제분공장 원료 처리능력 인가 (1일 440M/T, 농림수산부)

1990-10-31
소맥분 혼합설비 시스템 및 벌크 설비 완공

1995-06-30
KRX 코스닥시장 상장 (제 377호)

1998-05-08
제 2회 무상증자 실시 : 자본금 18억 → 50억

1998-12-11
제 3회 무상증자 실시 : 자본금 50억 → 80억

2000-09-30
발행주식총수 및 액면가액 변경

- 주식수 : 5,000,000주 →50,000,000주

- 액면가액 : 5,000원 →500원

2000-11-17
ISO 9001 / KSA 9001 인증 (한국능률협회)

2000-12-08
주주우선공모방식의 유상증자 실시 : 자본금 80억 → 104억

- 회사가 발행한 주식총수 : 20,800,000주

2001-11-28
ISO 14001 환경경영 시스템 인증 (영국 ZURICH/UKAS 인증원)

2003-10-01
사료사업부 기술연구소 설립

2004-05-01
제분사업부 기술연구소 설립

2005-05-02
파레스바이오피드㈜ 출자 및 계열회사 편입 (지분 40%)

2008-07-16
ISO 22000:2005 (식품안전경영시스템) 인증 취득

2008-12-20
특허취득(오가피잎과 두충잎 추출물이 첨가된 제면용 프리믹스)

2009-11-17
배합사료공장 HACCP 인증 (농림수산식품부)

2009-11-18
특허취득

(초임계처리 및 일반 멸치의 염용성 단백질 추출액을 첨가 하여 제조된 생면)

2010-11-18
제 4회 푸드뱅크식품나눔전국대회 보건복지부 장관상 수상

2011-07-28
부산광역시 고용우수기업 인증 

2011-11-28
부산산업대상 봉사대상 수상

2013-01-07
제분공장 HACCP 인증 (식품의약품안전청)

2014-11-10
(주)에쓰비인베스트먼트 설립

2015-03-27 제 56기 정기주주총회 결의로 사명을 '주식회사 한탑'으로 변경

2017-12-04 혁
신
강소기업 경영대상 수상(산업통상자원부)

2019-04-10
(주)큐하스 지분매입

2019-07-09
2019 글로벌인물대상 수상

2021-03-29
하상경 대표이사 취임

경영진 및 감사의 중요한 변동

변동일자
주총종류
선임
임기만료
또는 해임

신규
재선임

2021년 03월 29일
정기주총
하상경 사내이사
장한섭 사외이사
-
김정일 사외이사

2021년 03월 29일
-
하상경 대표이사
-
-

※ 2021년 3월 29일 당사 이사회를 통해 하상경 사내이사가 대표이사로 선임되었습 니다.

3. 자본금 변동사항

자본금 변동추이

(단위 : 원, 주)

종류
구분

당기말

(2021년말)

제62기
(2020년말)
제61기
(2019년말)
제60기
(2018년말)
제59기
(2017년말)
제58기
(2016년말)

보통주
발행주식총수
28,269,988
27,179,476
20,800,000
20,800,000
20,800,000
20,800,000

액면금액
500
500
500
500
500
500

자본금
14,134,994,000
13,589,738,000

10,400,000,000

10,400,000,000

10,400,000,000

10,400,000,000

우선주
발행주식총수
-
-
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-
-
-

기타
발행주식총수
-
-
-
-
-
-

액면금액
-
-
-
-
-
-

자본금
-
-
-
-
-
-

합계
자본금
14,134,994,000
13,589,738,000

10,400,000,000

10,400,000,000

10,400,000,000

10,400,000,000

※ 당사는 2018년 12월 19일 제 1회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채를 발행하였으며, 전환권행사를 통하여 2020년 발행주식총수 6,379,476주 및 자본금 3,189,738,000원, 2021년 발행주식총수 1,090,512주 및 자본금 545,256,000원이 각각 증가하였습니다.

4. 주식의 총수 등

주식의 총수 현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
비고

보통주
합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수
500,000,000
500,000,000
-

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수
28,269,988
28,269,988
-

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수
-
-
-

1. 감자
-
-
-

2. 이익소각
-
-
-

3. 상환주식의 상환
-
-
-

4. 기타
-
-
-

Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)
28,269,988
28,269,988
-

Ⅴ. 자기주식수
1,300,000
1,300,000
-

Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)
26,969,988
26,969,988
-

자기주식 취득 및 처분 현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 천주)

취득방법
주식의 종류
기초수량
변동 수량
기말수량
비고

취득(+)
처분(-)
소각(-)

배당
가능
이익
범위
이내
취득
직접
취득
장내 
직접 취득
보통주
1,300
-
-
-
1,300
-

우선주
-
-
-
-
-
-

장외
직접 취득
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

공개매수
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

소계(a)
보통주
1,300
-
-
-
1,300
-

우선주
-
-
-
-
-
-

신탁
계약에 의한
취득
수탁자 보유물량
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

현물보유물량
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

소계(b)
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

기타 취득(c)
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

총 계(a+b+c)
보통주
1,300
-
-
-
1,300
-

우선주
-
-
-
-
-
-

5. 정관에 관한 사항

사업보고서에 첨부된 정관의 최근 개정일은 2021년 3월 29일 입니다.

정관 변경 이력

정관변경일
해당주총명
주요변경사항
변경이유

2021년 03월 29일
제62기 정기주주총회
제8조의2 【주식등의 전자등록】
제10조의3 【신주의 동등배당】
제14조 【전환사채의 발행】
제15조 【소집시기】
제27조 【이사 및 감사의 수】
제28조 【이사 및 감사의 선임·해임】
제43조의 1 【분기배당】
-의무등록 대상이 아닌 경우 전자등록을 하지 않을 수 있도록 함.
-동등배당 원칙을 명시함.
-전환사채를 주식으로 전환하는 경우 이자의 지급에 관한 내용을 삭제함
-정기주주총회 개최시기의 유연성을 확보하기 위하여 조문을 정비함.
-이사, 감사의 수 변경
-감사선임에 관한 조문 정비
-분기배당에 대한 동등배당 원칙을 명시함.

2019년 03월 04일
제60기 정기주주총회
제2조 【목적 】
제5조 【발행예정주식의 총수】
제8조 【삭제】
제8조2 【주식 등의 전자등록】

제11조 【명의개서 대리인】
제12조 【삭제】

제13조 【주주명부의 페쇄 및 기준일】
제14조 【전환사채의 발행】
제14조의1 【신주인수권부사채의 발행】
제14조의 3 【사채발행에 관한 준용규정】
제33조의 1 【외부감사인의 선임】
-사업목적추가, 변경 및 순서 일부 변경.
-발행예정주식의 총수 증가
-주권 전자등록의무화에 따라 삭제 (전자증권법 §25 ①)
-상장법인의 경우 전자증권법에 따라 발행하는 모든 주식 등에 대하여 전자등록이 의무화됨에 따라 근거를 신설
-주식 등의 전자등록에 따른 주식사무처리 변경내용 반영
-주식 등이 전자등록에 따른 명의개서대리인에게 별도 신고할 필요가 없으므로 조항 삭제
-자구수정
-발행한도 증액
-발행한도 증액
-제12조의 삭제에 따른 문구정비
-법률 명칭변경에 따른 자구수정

2016년 03월 17일
제57기 정기주주총회
제2조 【목적 】
제4조 【공고의 방법】
제10조 【신주인수권】
-사업목적추가, 변경
-홈페이지변경
-자구수정

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

가. 업계의 현황

[제분업]
 (1) 산업의 특성
 제분(製粉)은 밀을 분쇄하여 분말을 만드는 것을 말합니다. 즉, 원재료인 소맥(小麥,밀)을 미국, 캐나다, 호주 등으로부터 수입하여 이를 분쇄, 가공 후 분말(밀가루)을 만드는 산업을 말합니다.
 강력분은 단백질 함량이 12~13%로 높으며 흡수율이 높고 반죽의 힘이 강해 주로 제빵용으로 사용하고 중력분은 제분공정 중에서 가장 순수한 배유부문만을 분리하여제조한 고급제품을 말하며 박력분은 단백질 함량이 8% 정도이며 반죽의 힘이 약해 케이크, 스낵 등 과자류에 주로 사용됩니다.
 밀가루 수요의 30% 정도는 밀가루 형태로 최종소비자에게 공급되며 70%는 2차 가공업체인 제면, 제과, 제빵업체로 공급됩니다. 즉, 직접소비보다 전방산업 수요에 큰 영향을 받고 있습니다.
 밀가루는 주로 식용으로 소비되므로 전체 소비량의 변동은 적은 편이며 원재료인 밀은 거의 전량 수입에 의존하기 때문에 환율 및 국제 가격 동향과 밀접한 연관이 있습니다. 또한 부피가 큰 특성상 운송비용이 많이 소요되므로 수출물량은 거의 없으며 따라서 완전한 내수지향적 산업으로 볼 수 있습니다.
 원재료 도입의 특성상 국제곡물가격의 동향에 매우 민감하나, 기초 생필품의 성격을지니므로, 국내 수급의 가격 탄력성이 타 산업에 비하여 낮아 제품 공급면의 안정성이 높습니다.

 (2) 산업의 성장성
 국민 식생활의 변화와 양곡 소비량의 감소 등 제분업의 성장성은 향후에도 높습니다. 성숙기에 들어선 산업으로서 최근 절대소비량은 감소하고 있는 추세이나 고급 식재료의 선호와 식생활의 서구화 및 웰빙에 대한 지속적인 수요는 제분업의 새로운 성장동력이라 할 수 있습니다.

 (3) 경기변동의 특성
 제분산업은 식품산업의 특성상 계절적 변동요인의 폭이 좁으며, 국내 경기변동에 따른 제품수급의 변동 역시 크지 않아 경기변동 측면의 안정성은 높습니다.
 그러나 수입에 의존하는 원재료의 도입 특성으로 인해 전반적 경기상황에 따른 환율 및 국제 곡물가격 변동에 영향을 받을 수 있습니다.

 (4) 시장의 안정성 
 제분업의 최대 수요처인 대기업 위주의 식품가공업체 생산량은 식량산업의 기간산업적 특성으로 인해 시장의 규모는 일정하게 유지되고 있습니다.

 (5) 경쟁상황 및 시장점유율
 2021년 12월말 현재, 국내 제분업체는 한국제분협회 소속업체 기준으로 7개사가 경쟁하는 완전경쟁시장입니다. 제분업은 대규모의 생산설비가 필요한 장치산업으로서 초기투자비용이 많이 소요되고, 성숙기 산업으로서 신규진입이 용이하지 않은 특성으로 인해 타산업과 비교하여 경쟁의 강도는 심하지 않습니다. 기초원료산업으로서 안정적인 수요를 가진 산업이나 성숙기에 따른 수요정체로 양적인 성장여력이 축소됨에 따라 기존 산업 차별화와 다각화를 통한 질적경쟁이 이어지고 있습니다. 당사의 시장점유율은 약 4%대 수준으로 전년대비 큰 변동은 없으며 기존거래선의 유지, 관리 및 신규 거래선의 확보 등으로 매년 안정적인 영업환경을 이어가고 있습니다.

 (6) 경쟁력 요인
 과점적 시장구조 및 성숙기에 접어든 업계 특성상 현재 제품의 가격이 가장 큰 경쟁요소입니다.

[배합사료 제조업]
 (1) 산업의 특성
 사료산업은 옥수수, 소맥피(밀기울), 대두(콩), 대두박(콩껍질), 패분(조개 껍데기 분말) 등의 각종 곡물 부산물과 동물성장에 필수적인 무기질 등을 개체별 성장주기와 특성에 따라 적절히 배합한 사료를 만드는 산업입니다. 시장은 이미 성숙기로 접어들었으며, 전방산업인 축산업의 경기에 제품 공급이 좌우되는 경향이 있습니다.
 
 (2) 산업의 성장성

국민 식생활의 서구화가 가속화되면서 1인당 육류 소비량이 지속적으로 증가하고 있는 추세여서 사료산업의 성장도 희망적이라 할 수 있습니다.
최근 코로나19 바이러스의 확산, 미국의 양적완화 축소 및 금리인상 이슈 등으로 인한 글로벌 달러강세 등은 환율의
변동성을 확대시켜 원재료 수입에 의존하는 사료산업에 부정적 영향을 끼친 것은 사실이나, 국내 육류소비량의 꾸준한 증가와 식생활 패턴의 변화 등으로 인해 동물용배합사료의 수요는 앞으로도 지속될 것으로 기대할 수 있습니다.

 (3) 경기변동의 특성
 배합사료 제조업의 경우 전방산업인 축산업에 구제역, 조류인플루엔자 등 동물질병이 유행하는 등의 돌발변수 발생시 그에 따른 영향을 받을 수 있습니다.
 또한 수입에 의존하는 원재료의 도입 특성으로 인해 전반적 경기상황에 따른 환율 및 국제 곡물가격 변동의 영향을 받을 수 있습니다.

 (4) 시장의 안정성 
 배합사료업은 식생활 패턴의 서구화로 인한 육류소비량의 꾸준한 증가 등으로 안정적인 시장이 형성되어 있습니다.

 (5) 경쟁상황 및 시장점유율
 사료산업은 현재 약 60여개 업체가 사업을 영위하고 있어 완전경쟁시장 체제를 이루고 있습니다. 신규진출을 하고자 하는 업체는 비교적 적은 편이며, 최근 기업간 M&A를 통하여 시장점유율을 높여가는 사례가 종종 발생하고 있습니다.
 전국 생산량대비 당사의 시장점유율은 1% 전후 수준 (사료협회 회원사 생산물량기준, 농협 제외)이나, 현재 전국적인 판매망이 아닌 영남지역의 시
장에 주로 판매되므로 전체시장 점유율은 큰 의미가 없는
편입니다. 당사는 지난 2009년 11월 농림수산식품부 HACCP 인증을 획득하였고, 연구인력확충 및 시험농장 운영 등R&D 활동강화를 통해 시장환경변화에 적극적으로 대응하고 있습니다. 또한 사료생산의 완전자동화 시스템 구축으로 시간적, 경제적 비용의 절감효과를 가져와 향후 거래선에 대한 질적서비스를 더욱 강화할 수 있을 것으로 판단됩니다.

 (6) 경쟁력 요인
원재료의 수입의존도가 절대적인 상황에서 가격상 비교우위를 점하기 위해서는 무엇보다 원재료 가격 및 수급동향에 대한 면밀한 조사와 대응이 필요하며 성숙기에 접어든 업계 특성상 현재 제품의 가격이 가장 큰 경쟁요소입니다.

<연도별 국내 제분산업 및 사료산업의 제품생산실적>
 (단위 : M/T)

구 분
국내 제품생산 실적
비 고

제 분 산 업
사 료 산 업

2006년도
1,730,789
10,178,288
-

2007년도
1,647,479
10,790,386
-

2008년도
1,574,948
10,554,557
-

2009년도
1,615,779
11,271,837
-

2010년도
1,727,614
11,868,021
-

2011년도
1,731,424
11,128,644
-

2012년도
1,742,530
12,384,517
-

2013년도
1,629,685
12,606,653
-

2014년도
1,698,821
12,640,240
-

2015년도
1,711,850
13,165,364
-

2016년도
1,709,943
13,342,387
-

2017년도
1,745,397
12,975,862
-

2018년도
1,742,683
13,653,530
-

2019년도
1,737,853
14,144,722
-

2020년도
1,733,051
14,479,067
-

※ 참조 : 한국제분협회 및 한국사료협회 사업보고서 外
 (상기 사료산업 통계자료에는 농협사료 생산실적은 제외되어 있음)

[연결대상 종속회사]

1. (주)케이아이웍스 (의료기기제조업)
 (1) 산업의 특성
 의료기기는 제품설계 및 제조단계에서 임상의학, 전기, 전자, 기계, 재료, 광학 등 학제간 기술이 융합, 응용되는 특성이 있으며 단순 소모품에서 최첨단 전자의료기기까지 넓은 스펙트럼으로 구성됩니다. 의료산업은 4차 산업혁명의 핵심기술과 맞물려 발전하며 의료기기는 주사기 등 소모품, 기초의료용품, MRI, CT, 의료용 로봇 및 수술기기 등 광범위한 기기와 장비를 포괄하고 있습니다. 최근에는 인공지능기반의 제품과 VR/AR기술 등 신기술을 이용한 제품군으로 확대되고 있으며 의학, 전기전자, 기계, 광학 등의 기술이 융합되면서 점차 복잡화 및 다양화되는 추세입니다.

(2) 산업의 성장성
 의료기기시장은 선진국의 고령사회도래, 웰빙에 대한 사회적 분위기 확산, 중국, 인도 등 후발공업국의 급성장에 따른 의료서비스 수요증가 등으로 지속적으로 확대될것으로 보이며, 정부의 R&D 지원예산도 매년 증가하고 있어 꾸준히 성장할 것으로 전망되고 있습니다.

(3) 경기변동의 특성
 최근 의료기기 시장은 그 성장성을 꾸준히 증가시켜 나가고 있는 추세입니다. 
이는 국산 의료기기의 안정성과 품질의 우수성을 국내외에서 인정받고 있는 것이며,의료 패러다임이 치료에서 예방진단 중심으로 변화하면서 의료기기의 수요가 증대함에 따른 것으로 분석됩니다.

또한 최근 과학기술의 비약적인 발전으로 기술의 융복합화, 헬스케어 서비스의 성장등으로 신개념 의료기기들이 등장하고 있으며, 의료기기시장을 선점하기 위한 업체들간의 경쟁은 치열하게 이루어지고 있습니다.

 (4) 시장의 안정성
 우리나라는 의료기기 산업은 노령인구의 급속한 증가 및 신흥국의 의료산업 성장 등으로 인해 향후 성장잠재력이 매우 높은 편입니다. 또한 정부차원의 혁신의료기기 인허가 컨설팅 지원, 중개임상시험 지원센터 확대, 그리고 치과용 기기 및 진단장비의 높은 경쟁력을 바탕으로 해외진출에 박차를 가하고 있습니다. 

 (5) 경쟁상황 및 시장점유율
 신흥국들의 의료산업 성장, 주요 선진국들의 보건의료산업 전략적 육성 등으로 인해국내기업들과 해외글로벌 선두업체간에는 의료기기 분야에 있어 더 높은 시장점유율을 차지하기 위하여 치열한 경쟁을 지속하고 있습니다. 또한 최근에는 대기업들도 의료기기산업에 진출하여 그 경쟁은 이전보다 더욱 심화되고 있습니다. 
 현재 (주)케이아이웍스는 최근 몇 년간 매출이 없는 상황입니다.

 (6) 경쟁력 요인
 우리나라는 치과용 의료장비에 있어 세계적으로 그 능력을 인정받고 있으며, 또한 세계 1위 수준의 IT 기술력을 보유하고 있습니다. 향후 이러한 기술적 우위를 바탕으로 융복합 의료기기 시장으로 나아가다면, 그 성장가능성은 무궁무진할 것으로 예상됩니다.

2. (유)CHOICE PRO-TECH (보호용테이프)
 (1) 산업의 특성
 보호용테이프의 목적은 제품 표면소재의 성형, 이송, 보관 등 외력에 의한 충격 및 손상으로부터 표면을 보호하여 상품 가치를 높여주는 것입니다. 현재 보호용테이프는 건축, 가전은 물론 생활에 필요한 다양한 제품의 표면보호를 위해 사용되고 있습니다.

(2) 산업의 성장성
 최근 산업의 발달에 따라 다양하고 섬세한 제품들을 위한 보호용 테이프의 역할이 중요하게 여겨지고 있으며, 대표적인 것이 디스플레이 산업입니다. 최신 첨단기기의 발달에 따라 보호용테이프의 역할은 앞으로 더욱 더 커질 전망입니다.

 (3) 경기변동의 특성
 보호용테이프는 Display 및 Mobile 같은 부품의 이동이나 보관 과정에서 발생할 수 있는 손상이나 오염으로부터 제품을 보호하기 위한 용도로 사용되고 있습니다. 보호용 테이프 제조업체들은 보다 뛰어난 재질의 제품을 생산하기 위하여 광학분야의 첨단제조시설을 갖추고 보다 깨끗한 환경에서 제품을 생산하기 위해 힘쓰고 있으며, 이를 통해 제품의 불량률 감소 및 품질향상, 생산비용절감 등의 효과를 얻고 있습니다.

 (4) 시장의 안정성
 당사가 베트남에 설립한 "CHOICE PRO-TECH"은 보호용 테이프 제조회사로써, 최근 베트남 경제가 해외기업 투자유치와 내수 부양정책 등 정부의 계획된 경제 정책 아래 수출과 내수 모두 활황을 맞고 있어, 당사가 투자하고 있는 "CHOICE PRO-TECH"도 지속적인 발전을 할 것으로 기대하고 있습니다.

 (5) 경쟁상황 및 시장점유율
 보호용테이프산업은 소규모업체들이 각자의 핵심역량을 바탕으로 첨단 기술개발에 매진하고 있으며, 업체별로 시장점유율은 그리 크지않고 세분화되어 있는 편입니다.

 (6) 경쟁력 요인
 보호용테이프는 저렴하며 두께 또한 얇고 내충격성에 강해 가공, 운송, 보관이 용이합니다. 또한 내열, 내한성에 강하며, 점착 후 경시변화가 적어 박리가 쉬운 것이 특징입니다.

3. (주)에쓰비 (자동차 부분정비 등)
 (1) 산업의 특성
 자동차 정비 산업은 파손부위나 정비 부위가 눈에 보일정도로 확연이 드러나지 않는경우가 많아 시간과 하이테크적인 기술을 요하는 경우가 다반사이고 기계의 힘을 필요로 하는 사업이기보다 노동력 투입이 집중되는 사업이며 첨단화된 자동차 정비에 걸맞은 첨단 장비를 사용하고 있는 사업입니다
 특히 부실정비나 오진 발생 시 종합병원 보다 인명의 위험이 더 노출된 산업이며 국민의 안녕과 생명보호, 수질오염 예방, 공해방지 등 민간기업이면서 공익적 면도 갖추고 있는 것이 자동차 정비 산업의 특징이라 할 수 있셌습니다.

 (2) 산업의 성장성
 수입자동차 시장이 가파른 성장세를 이어가면서 수입차 전문 정비시장도 함께
커지고 있습니다. 사후서비스(AS)보증기간이 지난 노후 수입차가 늘고 있어 전문 정비시장수요는 계속 커질 것이라는 것이 업계의 전망입니다.

 (3) 경기변동의 특성
 자동차 정비는 차량이 노후화됨에 따라 필수적으로 이루어져야 하는 서비스부분이기 때문에 경기변동에 특별히 영향을 받지는 않으나, 향후 전기차 및 수소차의 실용화가 이루어지면, 자동차정비산업에도 변화가 이루어 질 것으로 예상됩니다.

 (4) 시장의 안정성
 자동차는 현재 대체할 다른 교통수단이 바로 출현하기는 어려우며 구조나 기능 ,특성 등을 개선해 나가면서, 앞으로도 중요한 교통수단으로 지속적으로 더 편리하게 진화될 것으로 보입니다. 따라서 자동차의 서비스 품질은 지속적으로 다양한 면에서 개선되고 발전되어야 하며, 이에 따라 자동차정비산업도 그에 발맞추어 꾸준히 안정, 성장될 것으로 전망됩니다.

(5) 경쟁상황 및 시장점유율
 국내 자동차 정비시장은 소규모업체등이 각자의 역량을 바탕으로 사업을 영위하고 있으며, 업체별로 시장점유율은 그리 크지않고 세분화되어 있는 편입니다

 (6) 경쟁력 요인
 신뢰를 바탕으로 한 품질 서비스 활동을 펼치고 있으며, 고객만족을 넘어 서비스 기업으로 자동차 직영 서비스업체에 적용하는 차별화 서비스전략을 제공하고 있습니다. 또한 자동차 서비스의 무한감동, 자동차의 이름을 건 고객 무한감동제공을 위해 끊임없이 노력하고 있으며 고객감동의 서비스는 말보다 실천이라는 신념을 가지고 사업을 영위하고 있습니다. 차량 안전을 위해 편안함을 주는 자동차 서비스센터와 정비 서비스직원의 매트릭스 특성 그리고 고객만족 기본방향과 서비스 경영방침을 행동으로 실천하면서 성장하고 있습니다.

4. 영농조합법인 청림농장 (축산업(산란계))
 (1) 산업의 특성
 산란계의 주요 사육품종은 하이라인 70%, 로만 25%, 이사브라운 5% 수준에서 형성되고 있으며，1980년대 중반부터 계란색이 백색에서 갈색으로 변화한 이래 현재는 거의 갈색으로 변화하였습니다.
 사육기간은 60 ~ 75주령에 도태하므로 평균 1년 정도 사육하며, 산란은 부화 후 16 ~ 20주령 사이에 시작하여 24주령 이후 본격적으로 알을 생산합니다.
사육규모에 따라 계란가격이 조정되나 가축의 질병, 자연재해, 특수기, 비수기에 의해서도 가격이 조정되는 특수성이 있습니다.

 (2) 산업의 성장성
 축산업(산란계)은 시장개방, 사료값불안 및 환경문제에 대한 입지제한 등 난관에 봉착해 있습니다. 하지만 이러한 어려움을 타개해 나가고 경쟁력을 강화하기 위해 양계산업 정보교류 및 신지식 습득 등을 통한 생산성 향상에 힘쓰고 있습니다.

(3) 경기변동의 특성
 산란계산업에서 가장 중요시 되는 것이 질병의 유무 입니다.

산란계농가들은 AI로 인해 산란계폐사 및 살처분 등 계속되는 피해를 보고 있습니다. 이처럼 산란계산업은 예기치 않는 외부환경요인이 산업전반에 커다란 영향을 미치는 특수성을 가지고 있으며, 이에 AI에 대한 근본적인 대책 마련이 필요한 상황입니다.

 (4) 시장의 안정성
 산란계산업은 국제 곡물가 변동으로 인한 사료값 불안, 환경문제로 인한 신규 입지제한 등 국내외 축산환경의 변화 등으로 어려움을 겪고 있습니다.
 산란계업계에서는 이러한 어려움을 타개하고 산란계산업의 정착을 위해 산란계 생산비와 위생수준을 선진국 수준으로 높이고 AI 등 질병 청정화, 계란유통 선진화, 가축분뇨 자원화를 통한 경쟁력을 갖추기 위해 힘쓰고 있습니다. 또한 정부의 식용란선별포장업, 산란일자 표기시행 등의 방침에 동참하여 안정성을 유지하기 위해 힘쓰고 있습니다.

 (5) 경쟁상황 및 시장점유율
 과거 산란계산업은 주로 소규모농가들 위주로 이루어졌으나, 최근에는 첨단설비를 바탕으로 점차 자동화되어가고 있는 추세이며, 병아리를 부화하는 대형부화장도 계란사업에 진입하면서, 규모에 있어서 기업화, 대형화 되어가고 있습니다.
 현재 영농조합법인 청림농장 최근 몇 년간 매출이 없는 상황입니다.

 (6) 경쟁력 요인
 최근 산란계산업은 계란의 선별에서 포장에 이르기까지 전 과정이 자동으로 이루어지고 있습니다. 또한 산란계시설에 첨단기술이 접목되면서 시간, 장소, 환경의 장벽을 극복하고 있으며, 각 농가에서는 다양한 상품의 개발에도 노력하고 있습니다.
 그리고 퇴비생산의 모든 과정이 자동화 생산체계를 갖추기 시작하면서 원가절감효과 및 경쟁력강화에도 큰 힘이 되고 있으며, 이러한 최첨단 친환경 산란계시설은 농축산물 수입개방시대를 맞은 우리 산란계업체가 대외경쟁력을 갖추는데 큰 보탬이 되고 있습니다.

5. (주)에쓰비인베스트먼트(투자회사)
 (1) 산업의 특성
 벤처캐피탈은 경영기반과 신용이 취약하여 일반 금융기관으로부터 투자나 융자를 제공받을 수 없는 벤처기업에 대한 투자, 융자, 컨설팅 등을 전문으로 하는 회사로서,자금공급 및 경영관리 등을 통해 기업을 육성하여 높은 자본이득을 획득하는 것을 목적으로 하고 있습니다.
 투자대상 기업이 성공할 경우에는 고수익을 향유할 수 있으나 그렇지 못하고 투자 대상 기업이 실패할 경우 투자자의 투자원금을 회수를 할 수 없는 등 투자자가 기업가와 함께 자본투자의 위험과 수익을 공유한다는 특징이 있습니다

 (2) 산업의 성장성
 인구 고령화 진전, 기존 중후장대 산업의 생산성 저하 등으로 인한 한국 경제의 저성장, 저금리 기조 고착화에 따른 대체투자 수요의 증가 , 정부의 벤처투자 활성화 정책, 국내 벤처기업의 성장성 입증 등으로 우리나라 벤처투자 규모는 높은 증가세를 시현하고 있습니다.

(3) 경기변동의 특성
 최근 코로나 19사태의 여파로 벤처스타트업에 대한 투자가 위축되고 있지만, 다른 한편으로는 사업 전망이 유망한 이른바 '알짜 매물’기업이 늘어날 가능성도 있으며, 포스트 코로나 시기 새로운 성장모델을 찾고 신성장동력을 확보할 수 있다는 전략적인 측면의 벤처스타트업 투자 참여가 이루어 질 것으로 전망됩니다.

(4) 시장의 안정성
 최근 정부는 신성장 동력의 일환으로 혁신금융(벤처투자 포함)의 확산을 적극 지원하고 있으며 신생기업이 다수 포진한 4차 산업에 대한 잠재적 투자수요가 풍부한 상황으로, 정부는 2029년까지 차세대 원천기술(차세대 메모리 소재, 시스템반도체, 친환경자동차, 자율자동차)의 R&D 투자를 벤처기업 중심으로 추진할 전망입니다.
 
 (5) 경쟁상황 및 시장점유율
 과거 창업활성화에 집중됐던 정책에서 벗어나 유니콘으로 키우기 위한 혁신투자가 필요한 상황으로, 현재 국내 벤처펀드 규모는 아직 영세한 편이며 이에 대규모의 투자가 이루어지기 위해서는 여러 벤처펀드가 함께 투자하는 클럽딜 방식이 이루어져야 합니다. 또한 회수 시장 확대의 필요성도 꾸준히 제기되고 있으며, 이는 스케일업을 위해 투입한 자금이 다시 회수를 거쳐 재투자할 수 있도록 하기 위해서이며, 특히 코스닥시장과 코넥스시장의 통합을 통해 성장성 중심으로 시장을 재편하여, 시스템과 인력, 제도 및 예산을 독립하는 등 시장 구조 재편의 추진 필요성이 재기되고 있습니다.

 (6) 경쟁력 요인
 벤처투자의 활기가 지속되려면 벤처캐피탈의 투자 자금 회수가 원활히 이루어지는 것이 필수입니다. 즉 투자자금 회수는 "벤처, 중소기업의 창업 → 성장 → 투자회수 → 재투자, 재도전"의 단계에서 투자자금의 선순환 구조형성을 위해 가장 중요한 고리역할을 하고 있으며, 벤처캐피탈의 발전을 위한 주요한 경쟁요소로 작용하고 있습니다.

6. (주)큐하스(식품제조가공업)
 (1) 산업의 특성
 제면(생면)류 시장은 트렌디한 외식경험이 많은 고객들이 증가함에 따라, 제품의 기대수준 향상 및 다양한 니즈가 생겨나고 있으며, 이를 충족시키기 위해 제품의 맛과 품질, 조리편의성을 높인 다양한 메뉴들이 확대되고 있습니다. 특히 생면시장은 기술의 지속적 개발과 적용을 통해 전문점 수준의 맛구현, 소비편의성을 확대하는 유통기한의 연장, 조리편의성 개선 등을 기반으로 성장하고 있습니다. ㈜큐하스는 이러한 제면류 시장에서 중화면류 시장에 특화된 기업으로 현재 중화면류 시장은 시장 진입초기 단계로 향후 급속한 성장이 예측되고 있습니다.

 (2) 산업의 성장성
 제면(생면)류 시장은 특히 냉장 생면류 시장에서 냉면, 우동, 칼국수, 중화면(짜장), 파스타, 쌀국수, 생라면 등 Assembly 제품(면, 소스 결합)과 소재면 제품들이 판매되고 있으며, 다양한 유통 대응을 위하여 실온의 조건에서도 보관이 가능한 냉면/우동 생면 제품군도 일부 함께 판매가 활성화 되고 있습니다. 인접국가인 일본의 추세를 보았을 때 가정 내 간편식 조리빈도가 증가하는 추세인 점을 감안하면, 국내 냉장 생면류시장도 유사한 흐름을 보일 것으로 예상합니다.

(3) 경기변동의 특성
 제면(생면)류는 가공식품군 내에서 상대적으로 고가 제품으로서 경기 침체의 영향을일부 받는 것으로 나타납니다. 경기 침체 시 상대적으로 저가의 대안 카테고리(라면)의 영향을 일부 받는 것으로 볼 수 있습니다.

(4) 시장의 안정성
 제면(생면)류 시장은 시장 진입초기 단계로 특히 ㈜큐하스가 진출한 중화류 시장은 지속적으로 시장이 확대되고 있으며, 제품다양화 및 소비자 니즈충족을 통해 안정적으로 시장이 성장하고 있습니다..
 
 (5) 경쟁상황 및 시장점유율
 제면(생면)류 시장에서 가장 큰 경쟁력은 우수한 품질과 물류의 안정성입니다. ㈜큐하스는 시장을 주도하고 운영하기 위하여 지속적으로 개발, 관리, 개선을 통해 새로운 제품, 더 나은 제품, 더 우수한 품질을 제공하고자 노력하고 있습니다. 현재는 부산 경남지역을 기반으로 off-line 시장에 집중하고 있으며, 향후 on-line시장 확대를 계획하고 있습니다. 현재 중화면류 시장에서는 시장점유율 및 제품경쟁력에서 우위를 유지하고 성장하고 있습니다.

 (6) 경쟁력 요인
 제면(생면)류 시장에서 경쟁적요인은 품질의 안정성과 제품공급의 안정성입니다. 이를 위해 ㈜큐하스는 철저한 품질관리, 다양한 제품군 개발, 제품의 안정적 공급을 위해 지속적인 투자를 하고 있습니다.

나. 회사의 현황
 (1) 영업개황
 [제분업, 배합사료 제조업]
 당사가 영위하는 제분업 및 사료제조업은 업종의 특성상 곡물 등 국제 원자재 가격에 민감하게 반응할 수 밖에 없으며, 그러한 변동이 제품 가격에 미치는 영향은 타 업종과 비교하여 매우 크다고 할 수 있습니다. 제분업은 생활필수품이라는 제품의 특성상 타 제품에 비하여 가격탄력성이 적으므로, 대내외적인 시장환경이 영업활동 전반에 큰 영향은 미치지 않고 있습니다.
사료산업의 경우 완전경쟁시장 체제로 업체들간의 치열한 경쟁이 이루어지고 있으나, 당사는 거래처에 대한 질적서비스 지원(사양농가 관리 등)을 통하여 당사 브랜드 제고에 노력하고 있으며, 이는 향후 영업활동 및 매출신장에도 긍정적인 효과로 반영될 것으로 기대하고 있습니다.

[연결대상 종속회사]
 1. (주)케이아이웍스 (의료기기제조업)
 당사의 제품은 마취액 주입 시 주입부위의 압력(통증)에 따라 주입속도를 자동으로 조절해 통증을 최소화 해주며, 배터리 내장형으로 부피가 작고 가벼워 설치 및 이동에도 매우 편리합니다. 이에 따라, 환자의 두려움을 최소화할 수 있고 시술자의 안정적인 시술에도 도움을 줄 수 있습니다.
 현재 (주)케아아이웍스는 최근 몇 년간 매출이 없는 상황입니다.

 2. (유)CHOICE PRO-TECH (보호용테이프)
 최근 산업의 발달에 따라 다양하고 섬세한 제품들을 위한 보호용 테이프의 역할이 중요하게 여겨지고 있으며, 대표적인 것이 디스플레이 산업입니다. 최신 첨단기기의 발달에 따라 보호용테이프의 역할은 앞으로 더욱 더 커질 전망입니다.
또한, 당사가 진출한 베트남은 각국의 투자 확대로 빠른 성장이 이루어지고 있으며, 이는 당사가 사업을 영위하는데도 긍정적인 영향으로 작용할 것으로 판단되어 집니다.

3. (주)에쓰비 (자동차 부분정비 등)
 당사의 자동차 정비사업은 충분한 경쟁력을 가지고 사업을 영위하고 있으며 또한 수익성도 꾸준히 유지하고 있습니다.

 4. 영농조합법인 청림농장 (축산업(산란계))
 최근 양계산업은 국제 곡물가변동으로 사료값 불안, 환경문제로 인한 신규 입지제한 등 국내외 축산환경의 변화에 어려움을 겪고 있습니다.
 신규진입의 어려움은 기 진입한 사업체에 대하여는 성장기회가 될 수 있으며, 외부 환경에 따라 사료사업과 연계하여 시너지효과를 극대화할 수 있습니다.
 현재 영농조합법인 청림농장은 최근 몇 년간 매출이 없는 상황입니다.

5. (주)에쓰비인베스트먼트(투자회사)
 식품 및 농축산전문기업으로서 당사가 가진 노하우와 기술력을 바탕으로, 자금부족과 작은 규모로 인해 기회를 갖지 못했던 중소규모의 관련 업체 및 해당 산업을 지원하여 당사와의 시너지 효과창출 및 수익성을 극대화할 수 있습니다.

6. (주)큐하스(식품제조가공업)
 당사는 면류 식품제조가공업, 식자재 판매 및 유통을 전문으로 하는 기업으로 최근 제면(생면)류 시장의 성장 및 확대를 기반으로 빠른 성장 추세를 보이고 있으며, 향후제품개발을 통한 제품 다양화, ON-LINE 시장 진출을 통한 시장 확대, 식자재 사업 진출을 통한 사업다각화를 통해 매출 확대와 수익성을 확보하기 위해 힘쓰고 있습니다. 

다. 공시대상 사업부문의 구분
[(주)한탑]

(단위 : 백만원, %)

구분
제63기(2021년)
제62기(2020년)
제61기(2019년)

매출액
비중
매출액
비중
매출액
비중

제분사업부
48,079
71.73
41.626
69.16
40,155
62.41

사료사업부
18,946
28.27
18.561
30.84
24,189
37.59

계
67,025
100
60.187
100
64,344
100

[연결대상 종속회사]

(단위 : 백만원, %)

구분
제63기(2021년)
제62기(2020년)
제61기(2019년)

매출액
비중
매출액
비중
매출액
비중

(주)에쓰비
3,833
29.57
7,990
44.52
17,998
62.45

영농조합법인 청림농장
-
-
-
-
423
1.47

(주)케아아이웍스
-
-
-
-
-
-

(유)CHOICE-PRO TECH
6,756
52.12
7,653
42.64
8,125
28.19

(주)에쓰비인베스트먼트
404
3.12
656
3.65
754
2.62

(주)큐하스
1,969
15.19
1,649
9.19
1,520
5.27

계
12,962
100.00
17,948
100
28,820
100

(주1) 연결조정효과는 사업부문별 매출에 대한 내부손익 제거금액을 포함하고 있습니다.

(3) 조직도

한탑_조직도

2. 주요 제품 및 서비스

가. 주요 제품 등의 현황

(단위 : 백만원)

사업부문
매출유형
품 목
구체적용도
주요상표등
매출액(비율)

제분사업부
사료사업부
제분, 사료
제 품
제 품
상품,부산물
소 맥 분
배합사료
소맥피외
제면,제과,제빵
양축,양돈,양계
사료 원재료외
해바라기표
해바라기표
-
37,654(56.18%)
18,731(27.95%)
10,640(15.87%)

합 계
-
-
-
-
67,025(100.00%)

 (1) 가격변동추이

(단위 : 원/袋)

품 목
제63기
제62기
제61기

제분사업부
내 수
10,759
10,260
10,986

수 출
-
-
-

사료사업부
내 수
10.542
9,451
9,511

(袋 : 제분 - 20kg 단위, 사료 - 25kg 단위)
 - 산출기준 : 제분 및 사료제품 시장가격에 의한 총 평균법으로 산출함
 - 주요 가격변동 원인 : 국제곡물가 및 환율의 등락으로 인한 시장가격의 조정

3. 원재료 및 생산설비

가. 주요 원재료

(단위 : 백만원)

사업부문
매입유형
품 목
구체적용도
매입액(비율)
비 고

제 분
배 합 사 료
배 합 사 료
수 입
수 입
국 내
원 소 맥
옥수수 外
정제유지外
원 재 료
원 재 료
원 재 료
37,381(66,58%)
13,137(23.40%)
5,627(10.02%)
-

합 계
-
-
-
56,145 (100%)
-

(1) 가격변동추이

(단위 : 원/MT)

품 목
제63기
제62기
제61기

제분사업부
수 입
374,123
341,622
344,671

사료사업부
수 입
364,413
307,956
309,978

내 수
487,041
443,201
368,803

- 산출기준 : 원재료별 취득원가로 선입선출법에 의하여 계속기록법 적용
 당기말 원재료 수불부상 총 수입금액을 총 수량으로 나눈 금액임
 - 주요 가격변동 원인 :

국제 곡물 생산국의 작황, 재고 상황 및 환율 변동이 가격변동의 절대적 변수로 작용하고 있으며, 국제곡물가격은 상승세를 유지하고 있음.

나. 생산능력

(단위 : M/T, 백만원)

사업
부문
품 목
사업소
제63기
제62기
제61기

수량
금액
수량
금액
수량
금액

제분
사업
소맥분
부산
114,000
50,325
114,000
47,132
114,000
48,570

부산물
부산
28,500
8,613
28,500
7,549
28,500
7,085

소 계
142,500
58,938
142,500
54,681
142,500
55,655

사료
사업
배합
사료
양산
171,000
70,099
171,000
60,090
171,000
59,771

합 계
313,500
129,037
313,500
114,771
313,500
115,426

(1) 산출근거
 1) 산출기준 및 방법
 ① 산출기준
 (제분) 380톤/일 (사료) 570톤/일 
 ② 산출방법
 (제분) 380톤×25일× 12개월 = 114,000M/T (부산물 제외)
 (사료) 570톤×25일× 12개월 = 171,000M/T
 ③ 평균 가동시간
 (제분) 1일 24시간 (사료) 1일 10시간 

다. 생산실적 및 가동률

(1) 생산실적

(단위 : M/T, 백만원)

사업
부문
품 목
사업소
제63기
제62기
제61기

수량
금액
수량
금액
수량
금액

제분
사업
소맥분
부산
77,628
34,269
68,864
28,471
71,105
30,294

부산물
부산
25,385
7,672
22,310
5,909
21,590
5,367

소 계
103,013
41,940
91,174
34,381
92,695
35,662

사료
사업
배합
사료
양산
44,390
18,197
48,843
17,163
47,748
16,690

합 계
147,403
60,137
140,017
51,544
140,443
52,352

 (2) 가동률

(단위 : 시간)

사업소(사업부문)
연간가동가능시간
연간실제가동시간
평균가동률

부산(소맥분)
양산(배합사료)
7,200
3,000
4,903
779
68.09%
25.96%

라. 생산설비의 현황 등

[자산항목 : 토지]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소재지

구분

(면적 ㎡)

기초
장부가액
당기증감
당기
상각
당기
장부가액
비고

증가
감소

부산
자가
대연동
598 -7외
189,434
60,569
842
3,215
-
58,196
-

양산
자가
양산시 교동 
72 외
145,289
10,423
174
774
-
9,823
-

양산
자가
양산시 상북면
외석리 10-1
19,519
1,932
-
-
-
1,932
-

합 계
72,924
1,016
3,989
-
69,951
-

※ 투자부동산 포함

[자산항목 : 건물]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소재지

구분

(면적 ㎡)

기초
장부가액
당기증감
당기
상각
당기
장부가액
비고

증가
감소

부산
자가
부산시 대연동
598-7 외
9,584
1,272
-
35
101
1,136
-

양산
자가
양산시 교동 
72 외
6,619
911
18
488
77
364
-

양산
자가
양산시 상북면
외석리 10-1
-
-
-
-
-
-
-

합 계
2,183
18
523
178
1,500
-

※ 투자부동산 포함

[자산항목 : 구축물]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소재지
구분
기초
장부가액
당기증감
당기
상각
당기
장부가액
비고

증가
감소

부산
자가
대연동
598-7 외
silo 외
363
-
-
53
310
-

부산
자가
우암동 17
인테
리어
-
-
-
-
-
-

양산
자가
양산시 교동
72 외
silo 외
108
21
-
18
111
-

양산
자가
양산시 상북면
외석리 10-1
배수로
-
-
-
-
-
-

합 계
471
21
-
71
421
-

※ 투자부동산 포함

[자산항목 : 기계장치]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소재지
구분
기초
장부가액
당기증감
당기
상각
당기
장부가액
비고

증가
감소

부산
자가
대연동
598-7 외
롤러밀외
707
-
-
266
441
-

부산
자가
우암동 17
제면기계외
-
-
-
-
-
-

양산
자가
양산시 교동
72 외
Extruder 외
878
35
-
146
767
-

양산
자가
양산시 상북면
외석리 10-1
스크레이퍼
설치 외
-
-
-
-
-
-

합 계
1,585
35
-
412
1,208
-

[자산항목 : 차량운반구]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소재지
구분
기초
장부가액
당기증감
당기
상각
당기
장부가액
비고

증가
감소

부산
자가
대연동
598-7 외
차 량
48
-
-
32
16
-

부산
자가
우암동 17
차 량
-
-
-
-
-
-

양산
자가
양산 교동
72 외
차 량
35
-
28
2
5
-

양산
자가
양산 상북면
외석리 10-1
차 량
-
-
-
-
-
-

합 계
83
-
28
34
21
-

[자산항목 : 공구기구비품]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소재지
구분
기초
장부가액
당기증감
당기
상각
당기
장부가액
비고

증가
감소

부산
자가
대연동
598-7 외
컴퓨터 외
324
204
-
140
388
-

부산
자가
우암동 17
냉방시설
-
-
-
-
-
-

양산
자가
양산 교동
72 외
컴퓨터 외
57
51
-
22
86
-

양산
자가
양산 상북
외석리 10-1
고압세척기 외
-
-
-
-
-
-

합 계
381
255
-
162
474
-

마. 유형자산의 현황 (연결대상 종속회사)

[자산항목 : 토지]
(단위 : 백만원)

구분
소재지
기초
장부가액
당기증감
당기
상각
당기
장부가액
비고

증가
감소

(주)에쓰비
부산시 남구 용당동
-
-
-
-
-
-

(주)큐하스
부산시 남구 우암동
-
-
-
-
-
-

(주)에쓰비인베스트먼트
부산시 남구 대연동
-
-
-
-
-
-

영농조합법인 청림농장
남해군 설천면 문항리外
822
-
-
-
822
-

(주)케아아이웍스
김해시 주촌면 농소리
-
-
-
-
-
-

(유)CHOICE-PRO TECH
베트남 (동나이省)
-
-
-
-
-
-

합 계
822
-
-
-
822
-

※ 투자부동산 포함

[자산항목 : 기계장치]
(단위 : 백만원)

구분
소재지
기초
장부가액
당기증감
당기
상각
당기
장부가액
비고

증가
감소

(주)에쓰비
부산시 남구 용당동
7
-
-
2
5
-

(주)큐하스
부산시 남구 우암동
395
-
-
49
346
-

(주)에쓰비인베스트먼트
부산시 남구 대연동
-
-
-
-
-
-

영농조합법인 청림농장
양산시 상북면 외석리
17
-
9
8
-
-

(주)케아아이웍스
김해시 주촌면 농소리
-
-
-
-
-
-

(유)CHOICE-PRO TECH
베트남 (동나이省)
696
-
-
14
682
-

합 계
1,115
-
9
73
1,033
-

[자산항목 : 차량운반구]
(단위 : 백만원)

구분
소재지
기초
장부가액
당기증감
당기
상각
당기
장부가액
비고

증가
감소

(주)에쓰비
부산시 남구 용당동外
83
-
-
44
39
-

(주)큐하스
부산시 남구 우암동
43
-
-
13
30
-

(주)에쓰비인베스트먼트
부산시 남구 대연동
-
-
-
-
-
-

영농조합법인 청림농장
양산시 상북면 외석리
-
-
-
-
-
-

(주)케아아이웍스
김해시 주촌면 농소리
-
-
-
-
-
-

(유)CHOICE-PRO TECH
베트남 (동나이省)
-
-
-
-
-
-

합 계
126
-
-
57
69
-

[자산항목 : 공구기구비품 및 기타]
(단위 : 백만원)

구분
소재지
기초
장부가액
당기증감
당기
상각
당기
장부가액
비고

증가
감소

(주)에쓰비
부산시 남구 용당동外
338
15
-
114
239
-

(주)큐하스
부산시 남구 우암동
81
-
-
15
66
-

(주)에쓰비인베스트먼트
부산시 남구 대연동
20
-
-
7
13
-

영농조합법인 청림농장
양산시 상북면 외석리
3
-
2
1
-
-

(주)케아아이웍스
김해시 주촌면 농소리
-
-
-
-
-
-

(유)CHOICE-PRO TECH
베트남 (동나이省)
-
-
-
-
-
-

합 계
442
15
2
137
318
-

바. 설비의 신설·매입계획 등

(가) 진행중인 투자
 해당 사항 없음

 (나) 향후 투자 계획

(단위 : 백만원)

사업
부문
계획명칭
예상투자총액
연도별 예상투자액
투자효과
비고

자산
형태
금 액
제64기
제65기
제66기

제분
설비
보수등
기계외
900
300
300
300
설비교체
및 보수
-

사료
설비
보수등
기계외
600
200
200
200
설비교체
및 보수
-

합 계
1,500
500
500
500
-
-

4. 매출 및 수주상황

가. 매출실적

[(주)한탑]

(단위 :백만원)

사업부문
품 목
제63기
제62기
제61기

내수
수출
내수
수출
내수
수출

제 분
소맥분
37,654
-
32,938
-
32,252
-

소맥피
7,494
-
5,806
-
5,289
-

상품
2,932
-
2,882
-
2,613
-

사 료
배합사료
18,731
-
18,384
-
17,904
-

상품
214
-
177
-
6,286
-

합 계
67,025
-
60,187
-
64,344
-

[연결대상 종속회사]

(단위 :백만원)

사업부문
품 목
제63기
제62기
제61기

내수
수출
내수
수출
내수
수출

(주)에쓰비
상 품
3,833
-
7,990
-
16,202
-

기 타
-
-
-
-
1,796
-

소 계
3,833
-
7,990
-
17,998
-

(주)큐하스
제 품
1,885
-
1,387
-
957
-

상 품
84
-
262
-
563
-

소 계
1,969
-
1,649
-
1,520
-

(주)에쓰비인베스트먼트
기 타
404
-
656
-
754
-

영농조합법인

청림농장

제 품
-
-
-
-
-
-

상 품
-
-
-
-
423
-

소 계
-
-
-
-
423
-

(주)케아아이웍스
제 품
-
-
-
-
-
-

상 품
-
-
-
-
-
-

소 계
-
-
-
-
-
-

(유)CHOICE-PRO TECH
제 품
6,756
-
7,653
-
8,125
-

합 계
12,962
-
17,948
-
28,820
-

(주1) 연결조정 효과는 사업부문별 매출에 대한 내부손익 제거 금액을 포함하고 있습니다.

나. 판매경로 및 판매방법 등

(1) 판매조직
 각지의 대리점과 물류센터를 통해 전국적인 판매망을 구축하고 있습니다.
 (2) 판매경로 
 대리점의 판매와 대규모 식품 가공업체를 비롯한 대량 실수요자에게 직접 공급하고 있습니다.
 (3) 판매방법 및 조건
 외상매출거래를 기준으로 현금 약 85%와 받을어음 약 15%로 대금을 회수하고 있습니다.
 (4) 판매전략
 당사 제품의 품질 고급화로 포장 및 홍보를 다변화하고, 신제품 개발을 통한 신규 거래선 확보를 목표로 전략을 수립하고 있습니다.

다. 수주상황

해당사항 없습니다.

5. 위험관리 및 파생거래

1) 재무위험
요소

연결회사는 신용위험
, 유동성 위험과 시장위험에 노출되어 있습니다(시장위험은 다시 환율변동위험, 이자율변동위험과 지분증권에 대한 시장가치의 변동위험 등으로 구분됨). 연결회사는 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 위험관리 정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다.

연결
회사는 특정 위험의 관리를 위해 파생상품을 이용하고 있습니다.

재무위험관리의 대상이 되는 연결회사의 금융자산은 현금 및 현금성자산, 단기금융상품, 매도가능금융자산, 매출채권 및 기타채권 등으로 구성되어 있으며 금융부채는 매입채무 및 기타채무, 차입금, 사채 등으로 구성되어 있습니다.

(1) 시장위험

가. 외환위험

연결회사는
글로벌 영업 및 장부통화와 다른 수입과 지출로 인해 외화 환포지션이 발생하며, 환포지션이 발생하는 주요 외화로는 USD 등이 있습니다.

연결회사는 연결대상 당사별로 사업의 성격 및 환율 변동위험 대처수단의 유무 등을 고려하여 필요시 당사별 헷지정책을 선택하고 있습니다. 또한 연결회사는 외화로 표시된 채권과 채무관리를 통하여 환노출 위험을 주기적으로 평가, 관리하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

자 산
부 채
자 산
부 채

USD
36,907
30,460,717
12,252
26,909,518

JPY
19,214
-
19,662
-

VND
5,731,884
947,506
5,375,198
1,066,354

합 계
5,788,005
31,408,223
5,407,112
27,975,872

연결회사는 내부적으로 환율변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말과 전기말 현재 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

10% 상승시
10% 하락시
10% 상승시
10% 하락시

손익효과
(2,562,022)
2,562,022
(2,256,876)
2,256,876

상기 민감도 분석은 보고기간종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산 및 부채를 대상으로 하였습니다. 환율의 미래변화는 판매가격과 매출이익률의 변화에 영향을 줄 수 있습니다.

나. 가격위험

연결회사는 재무상태표상 매도가능금융자산으로 분류되는 연결회사 보유 상장지분증권과 관련하여 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 기타 가격변동위험에 노출되어 있으며, 상장지분증권의 가격변동위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 포트폴리오내 중요한 투자는 개별적으로 관리되며 모든 취득 및 매각 결정에는 이사회의 승인이 필요합니다.

다. 이자율위험

연결회사의 경우, 이자부 자산이 중요하지 않기 때문에 연결회사의 수익 및 영업현금흐름은 시장이자율로부터 실질적으로 독립적입니다.

연결회사의 이자율 위험은 차입금에서 비롯됩니다. 변동이자율로 발행된 차입금으로인하여 당사는 현금흐름 이자율 위험에 노출되어 있습니다.

연결회사는 이자율 위험에 대해 다양한 방법의 분석을 수행하고 있습니다. 연결회사는 이자율변동으로 인한 불확실성과 금융비용을 최소화하기 위해 재융자, 기존 차입금의 갱신,대체적인 융자 및 위험회피 등 다양한 방법을 검토하여 연결회사 입장에서가장 유리한 자금조달 방안에 대한 의사결정을 수행하고 있습니다.

보
고기간종료일 현재, 다른 변수
가 일정하고 변동금리 조건 차입금에 대한 이자율이1%
상승 또는 하락할 경우, 증가 또는 감소한 변동
금리 조건 차입금에 대한 이자비
용
으로 인하여
당 보
고기간에 대한 법인세비용반
영
전

당기손익
은

728,820천원
(전

기:
708,039천
원
)

만
큼 감소
또는 증가하였을 것입니다.

(2) 신용위험 

신용위험은 연결회사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 연결회사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다.

당기 중 중요한 손상의 징후나 회수기일이 초과된 매출채권 및 기타금융자산에 포함된 대여금이나 미수금 등은 발생하지 않았으며, 연결회사는 당기말 현재 채무불이행 등이 발생할 징후는 낮은 것으로 판단하고 있습니다. 신용위험은 현금및현금성자산, 각종 예금 그리고 파생금융상품 등과 같은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수있습니다.
이러한 위험을 줄이기 위해, 연결회사는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래를 하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 연결회사의 신용위험과 관련하여 최대 노출된 채권 및 예적금 등의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

현금및현금성자산
3,024,901
2,160,831

매출채권및기타채권
13,645,517
17,441,014

유동금융자산
3,292,207
2,646,166

비유동금융자산
8,304,475
7,962,095

합 계
28,267,100
30,210,106

(3) 유동성 위험

연결회사는 적정 유동성의 유지를 위하여 주기적인 자금수지 예측, 조정을 통해 유동성위험을 관리하고 있습니다. 연결회사는 원활한 자금운영을 할 수 있도록 신용등급 등이 일정수준 이상인 국내외 금융기관에 매출채권의 매각 등 거래를 하고 있습니다.

또한, 금융기관들과 당좌차월약정 등을 맺고 있으며, 연결회사 범위 내 내부자금의 효율적 운용 및 여유있는 유동성이 확보될 수 있도록 적절한 만기나 충분한 유동성을제공해주는 이자부 당좌예금, 정기예금, 수시입출금식 예금 등의 금융상품을 선택하여 잉여자금을 투자하고 있습니다.

연결회사의 금융부채를 보고기간말로부터 계약만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 표는 다음과 같습니다
.

(단위 : 천원)

계정과목
당기말
전기말

1년 이하
2년 이하
5년 이하
1년 이하
2년 이하
5년 이하

전환사채
-
-
-
440,064
-

차입금
68,131,912
4,267,416
482,700
65,226,193
4,692,617
260,000

매입채무및기타채무
5,739,141
-
-
7,012,634
-
-

합 계
73,871,053
4,267,416
482,700
72,678,891
4,692,617
260,000

2) 자본위험관리

연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.

연결회사는 동종산업내의 타사와 마찬가지로 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순부채는 총차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며, 총자본은 연결재무상태표의 '자본'에 순부채를 가산한 금액입니다.

당기말과 전기말 현재 연결회사의 자본조달비율은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

부채비율 :

부채총계
84,053,838
80,961,237

자본총계
52,402,697
59,058,120

부채비율
160.40%
137.09%

순차입금비율 :

현금및현금성자산
3,024,901
2,160,831

단기금융상품
2,370,721
1,956,679

총차입금
72,882,028
70,618,874

순차입금(주1)
67,486,406
66,501,364

순차입금비율
128.78%
112.60%

(주1) 순차입금 = 총차입금 - 현금및현금성자산 - 단기금융상품

6. 주요계약 및 연구개발활동

가. 주요계약
 본 보고서 작성 기준일 현재 해당사항 없습니다.

나. 연구개발활동의 개요

(1) 연구개발 담당조직
 기술연구소(제분사업부 및 사료사업부)

 (2) 연구개발비용

(단위 : 백만원)

과 목
제63기

제62기

제61기

비 고

원 재 료 비

-
-
-

인 건 비
255
305
341
-

감 가 상 각 비
60
41
39
-

위 탁 용 역 비
-
-
-
-

기 타
67
85
90
-

연구개발비용 계
382
431
470
-

회계
처리
판매비와 관리비
94
81
161
-

개발비(무형자산)
-
-
-
-

제조경비
288
350
309
-

연구개발비 / 매출액 비율
[연구개발비용계÷당기매출액×100]
0.57%
0.71%
0.73%
-

※ 당기 매출액은 별도재무제표 매출액을 기준으로 작성하였음.

다. 연구개발실적

(1)

연구개발실적
 - 제분 : 밀가루 계열별 영양성분 변화에 따른 실용성 적합 테스트
 - 사
료
: 산란계 산삼배양액 급여를 통한 산란성적분석
 법제유향 급여를 통한 산란계의 안락품질 개선 및 경제성 실험

(2) 기대효과 등

- 제분 : 밀가루 계열별 영양성분 변화에 따른 실용성 적합도 평가
 - 사
료
: 산란계 산삼배양액 급여를 통한 산란성적 평가
 법제유향 급여를 통한 산란계의 안락품질 개선 및 경제성 평가

7. 기타 참고사항

가. 상표관리정책

제분 및 사료 제품에 각각 별도의 상표를 부착하여 용도별, 납품처별로 관리하고 있습니다. 대표적인 상표로는 제분제품의
경우
'해바라기표
'를 사
용하고 있으며, 사료제품은 '피크앤', '알맥', '알샘' 등이 있습니다. 

나. 고객관리 정책

대규모의 제과, 제빵 및 제면업체 중심으로 판매활동을 영위하고 있는 당사는 일반적인 의미의 소비자를 대상으로 하는 고객관리정책보다는 B2B 기업의 특성에 맞게 영업팀 소속 임직원들이 각각의 거래처를 대상으로 진행하는 영업관리 활동이 주된 고객관리활동이라 할 수 있습니다. 또한 오랜기간 동안 구축되어 온 신뢰관계를 토대로 고객만족을 지향하고 있습니다.

다. 지적재산권 현황

종류
취득일
제목 및 내용
등록번호

특허권
2008. 12. 10.
오가피잎과 두충잎 추출물이 첨가된 
제면용 프리믹스
100874365

특허권
2009. 12. 17.
초임계 처리 및 일반 멸치의 염용성 단백질
추출액을 첨가하여 제조된 생면
100928314

라. 법규의 영향

당사의 공장은 HACCP(위해요소 중점 관리 기준) 인증(지정)을 받아 매년 1년 단위로 사후 심사를 받고 있습니다. 

마. 사업과 관련한 환경 규제

 제출일 현재 사업과 관련하여 환경부문에 규제를 받고있지 않습니다.

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

아래 연결/별도 요약재무정보 및 연결/별도 재무제표는 주주총회 승인전 재무제표이며 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다.

1) 요약연결재무정보
 본 보고서 작성기준일에 해당하는 연결재무제표(제63기) 및 제62기, 제61기 연결재무제표는 외부감사인의 감사를 받은 재무제표입니다. 
 (단위 : 백만원)

구 분
제63기
제62기
제61기

[유동자산] 
ㆍ현금 및 현금성자산 
 ㆍ유동금융자산
 ㆍ매출채권및기타채권
 ㆍ재고자산
 ㆍ기타유동자산
 ㆍ당기법인세자산
[비유동자산]
ㆍ비유동금융자산
 ㆍ관계기업투자주식
 ㆍ투자부동산
 ㆍ유형자산
 ㆍ무형자산
 ㆍ기타비유동채권
 ㆍ이연법인세자산
37,101
3,025
3,292
13,645
16,577
513
49
99,355
8,304
5,909
21,178
54,687
2,391
6,886
-
36,232
2,161
2,646
17,441
13,467
502
14
103,787
7,962
6,411
24,216
55,952
2,375
6,871
-
54,385
6,481
2,782
30,376
13,441
1,236
69
74,722
8,149
6,272
8,042
43,608
2,349
4,162
2,140

자산총계
136,456
140,019
129,107

[유동부채] 
ㆍ매입채무및기타유동채무 
 ㆍ단기금융부채
 ㆍ당기법인세부채
 ㆍ기타유동부채
[비유동부채] 
ㆍ장기금융부채 
 ㆍ기타비유동부채
 ㆍ이연법인세부채
 ㆍ퇴직급여채무
74,925
5,739
68,132
48
1,006
9,129
4,750
226
3,787
366
73,655
7,013
65,851
66
725
7,307
4,953
255
963
1,136
81,318
9,958
70,644
96
620
11,900
9,716
466
-
1,718

부채총계
84,054
80,961
93,219

[자본금] 
[기타자본구성요소] 
[이익잉여금] 
[비지배지분]
14,135
68,670
(30,433)
31
13,590
67,806
(22,356)
18
10,400
35,182
(9,726)
32

자본총계
52,403
59,058
35,888

구 분
제63기
제62기
제61기

매출액 
매출원가 
매출총이익 
영업이익(손실)
법인세비용차감전순이익(손실)
당기순이익(손실)
당기총포괄이익 (손실)
78,892
70,258
8,634
(4,631)
(6,939)
(9,711)
(9,391)
77,324
67,128
10,196
(10,309)
(20,062)
(15,640)
11,315
92,249
81,987
10,262
(7,778)
(8,147)
(6,664)
(6,840)

당기순이익의 귀속
- 지배기업의 소유주
- 비지배지분
당기포괄손익의 귀속
- 지배기업의 소유주
- 비지배지분
주당이익(손실)
- 기본주당순이익(손실)(원)
- 희석주당순이익(손실)(원)
연결에 포함된 회사수

(9,711)
-

(9,391)
-

(361)
-
6

(15,640)
-

11,315
-

(749)
-
6

(6,665)
-

(6,842)
-

(342)
-
6

2) 요약별도재무정보
 본 보고서 작성기준일에 해당하는 별도재무제표(제63기) 및 제62기, 제61기 별도재무제표는 외부감사인의 감사를 받은 재무제표입니다. 
 (단위 : 백만원)

구 분
제63기
제62기
제61기

[유동자산] 
ㆍ현금 및 현금성자산 
 ㆍ유동금융자산
 ㆍ매출채권및기타채권
 ㆍ재고자산
 ㆍ기타유동자산
 ㆍ당기법인세자산
[비유동자산]
ㆍ비유동금융자산
 ㆍ종속기업투자주식
 ㆍ관계기업투자주식
 ㆍ투자부동산
 ㆍ유형자산
 ㆍ무형자산
 ㆍ기타비유동채권
 ㆍ이연법인세자산
31,267
1,918
2,821
11,054
14,993
432
49
101,957
6,607
6,389
4,138
21,178
52,753
2,390
8,502
-
30,699
320
2,589
15,023
12,335
418
14
105,777
5,935
6,389
4,430
24,216
53,752
2,375
8,679
-
48,061
4,221
2,722
28,767
11,276
1,007
68
77,773
6,781
10,039
4,430
8,042
40,600
2,348
3,393
2,140

자산총계
133,224
136,475
125,834

[유동부채] 
ㆍ매입채무및기타유동채무 
 ㆍ단기금융부채
 ㆍ당기법인세부채
 ㆍ기타유동부채
[비유동부채] 
ㆍ장기금융부채 
 ㆍ기타비유동부채
 ㆍ이연법인세부채
 ㆍ퇴직급여채무
72,816
4,301
67,601
-
914
8,441
4,693
246
3,787
(285)
70,990
5,251
65,085
-
654
6,694
4,823
275
963
633
77,441
8,096
68,874
-
471
10,890
9,411
487
-
992

부채총계
81,257
77,684
88,331

[자본금] 
[기타자본구성요소] 
[이익잉여금]
14,135
68,312
(30,480)
13,590
67,778
(22,576)
10,400
34,881
(7,777)

자본총계
51,967
58,792
37,503

종속·관계·공동기업
투자주식의 평가방법
원가법
원가법
원가법

(2021.01.01~
2021.12.31)
(2020.01.01~
2020.12.31)
(2019.01.01~
2019.12.31)

구 분
제63기
제62기
제61기

매출액 
매출원가 
매출총이익 
영업이익(손실)
법인세비용차감전순이익(손실)
당기순이익(손실)
당기총포괄이익(손실)
67,025
61,728
5,297
(3,933)
(6,854)
(9,571)
(9,194)
60,187
54,873
5,314
(10,073)
(22,411)
(17,907)
9,068
64,344
60,213
4,131
(7,050)
(6,873)
(5,229)
(5,405)

주당이익(손실)
- 기본주당순이익(손실)
- 희석주당순이익(손실)

(356)
-

(857)
-

(268)
-

2. 연결재무제표

연결 재무상태표

제 63 기 2021.12.31 현재

제 62 기 2020.12.31 현재

제 61 기 2019.12.31 현재

(단위 : 원)

제 63 기

제 62 기

제 61 기

자산

유동자산

37,101,367,487

36,232,237,782

54,385,477,692

현금및현금성자산

3,024,901,439

2,160,830,534

6,481,692,441

단기금융상품

2,370,720,759

1,956,678,968

1,960,015,550

기타유동금융자산

921,486,512

689,487,099

821,878,144

매출채권 및 기타유동채권

13,645,516,391

17,441,014,460

30,376,626,040

재고자산

16,576,897,219

13,467,320,098

13,441,023,583

기타유동자산

512,757,227

502,456,743

1,235,753,466

당기법인세자산

49,087,940

14,449,880

68,488,468

비유동자산

99,355,167,626

103,787,120,183

74,721,839,880

장기금융상품

2,815,459,721

2,344,633,335

1,851,399,471

기타비유동금융자산

5,489,015,621

5,617,462,006

6,297,577,047

종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산

5,908,643,008

6,411,003,750

6,272,527,534

투자부동산

21,178,079,035

24,215,895,531

8,041,845,018

유형자산

54,687,388,090

55,952,068,678

43,608,050,265

영업권 이외의 무형자산

2,390,403,899

2,374,890,739

2,348,573,749

장기매출채권 및 기타비유동채권

6,886,178,252

6,871,166,144

4,161,779,557

이연법인세자산

0

0

2,140,087,239

자산총계

136,456,535,113

140,019,357,965

129,107,317,572

부채

유동부채

74,924,953,491

73,654,508,401

81,318,099,312

매입채무 및 기타유동채무

5,739,140,845

7,012,634,458

9,958,411,935

단기금융부채

68,131,911,779

65,851,320,285

70,644,193,185

당기법인세부채

47,514,621

65,841,933

95,661,325

기타유동부채

1,006,386,246

724,711,725

619,832,867

비유동부채

9,128,884,843

7,306,729,429

11,900,493,605

장기금융부채

4,750,116,651

4,952,615,927

9,716,110,965

기타비유동부채

225,937,621

254,572,977

466,500,000

이연법인세부채

3,787,279,700

963,158,915

0

퇴직급여부채

365,550,871

1,136,381,610

1,717,882,640

부채총계

84,053,838,334

80,961,237,830

93,218,592,917

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본

52,371,562,268

59,039,705,016

35,856,508,319

자본금

14,134,994,000

13,589,738,000

10,400,000,000

보통주자본금

14,134,994,000

13,589,738,000

10,400,000,000

기타자본구성요소

68,669,876,785

67,805,529,556

35,182,094,400

이익잉여금(결손금)

(30,433,308,517)

(22,355,562,540)

(9,725,586,081)

비지배지분

31,134,511

18,415,119

32,216,336

자본총계

52,402,696,779

59,058,120,135

35,888,724,655

자본과부채총계

136,456,535,113

140,019,357,965

129,107,317,572

연결 포괄손익계산서

제 63 기 2021.01.01 부터 2021.12.31 까지

제 62 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 61 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

(단위 : 원)

제 63 기

제 62 기

제 61 기

수익(매출액)

78,892,137,329

77,324,076,555

92,248,978,880

매출원가

70,258,168,241

67,127,941,724

81,986,754,171

매출총이익

8,633,969,088

10,196,134,831

10,262,224,709

판매비와관리비

13,264,606,798

20,504,864,575

18,039,608,269

영업이익(손실)

(4,630,637,710)

(10,308,729,744)

(7,777,383,560)

기타이익

3,241,288,387

4,357,853,999

2,897,769,570

기타손실

3,908,002,369

9,158,978,914

2,303,720,762

금융수익

737,275,213

3,998,757,575

5,018,167,135

금융원가

2,279,370,616

8,579,466,016

5,516,459,028

관계기업투자이익

234,798,517

6,223,288

137,887,525

관계기업투자손실

334,042,741

377,261,160

603,425,179

법인세비용차감전순이익(손실)

(6,938,691,319)

(20,061,600,972)

(8,147,164,299)

법인세비용

2,772,566,065

(4,421,532,567)

(1,482,864,808)

계속영업이익(손실)

(9,711,257,384)

(15,640,068,405)

(6,664,299,491)

당기순이익(손실)

(9,711,257,384)

(15,640,068,405)

(6,664,299,491)

기타포괄손익

319,795,925

26,954,772,531

(176,530,040)

당기손익으로 재분류되지 않는항목(세후기타포괄손익)

337,057,683

27,200,379,559

(47,960,241)

확정급여제도의 재측정손익(세후기타포괄손익)

337,057,683

261,050,670

(47,960,241)

재평가차액

0

26,939,328,889

0

당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)

(17,261,758)

(245,607,028)

(128,569,799)

해외사업장환산외환차이(세후기타포괄손익)

(17,261,758)

(245,607,028)

0

매도가능금융자산평가손익(세후기타포괄손익)

0

0

(128,569,799)

총포괄손익

(9,391,461,459)

11,314,704,126

(6,840,829,531)

당기순이익(손실)의 귀속

지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실)

(9,710,851,282)

(15,640,112,672)

(6,664,122,506)

비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실)

(406,102)

44,267

(176,985)

총 포괄손익의 귀속

총 포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분

(9,391,055,357)

11,314,659,859

(6,840,652,546)

총 포괄손익, 비지배지분

(406,102)

44,267

(176,985)

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)

(361)

(749)

(487)

희석주당이익(손실) (단위 : 원)

0

0

0

연결 자본변동표

제 63 기 2021.01.01 부터 2021.12.31 까지

제 62 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 61 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

(단위 : 원)

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본

비지배지분

자본 합계

자본금

기타자본구성요소

이익잉여금

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 합계

2019.01.01 (기초자본)

10,400,000,000

35,243,608,443

(3,016,376,394)

42,627,232,049

31,447,167

42,658,679,216

해외사업환산대차

0

67,055,756

0

67,055,756

0

67,055,756

매도가능증권평가이익

0

(128,569,799)

0

(128,569,799)

0

(128,569,799)

전환사채 전환

0

0

0

0

0

0

주식발행초과금

0

0

0

0

0

0

재평가차액

0

0

0

0

0

0

재평가차액(이익잉여금분)

0

0

0

0

0

0

당기순이익(손실)

0

0

(6,664,299,491)

(6,664,299,491)

0

(6,664,299,491)

배당금지급

0

0

0

0

0

0

지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 소유지분의 변동에 따른 증가(감소)/비지배지분의 변동

0

0

0

0

769,169

769,169

보험수리적손익

0

0

(44,910,196)

(44,910,196)

0

(44,910,196)

기타거래

0

0

0

0

769,169

769,169

2019.12.31 (기말자본)

10,400,000,000

35,182,094,400

(9,725,586,081)

35,856,508,319

32,216,336

35,888,724,655

2020.01.01 (기초자본)

10,400,000,000

35,182,094,400

(9,725,586,081)

35,856,508,319

32,216,336

35,888,724,655

해외사업환산대차

0

(273,634,965)

0

(273,634,965)

0

(273,634,965)

매도가능증권평가이익

0

0

0

0

0

0

전환사채 전환

3,189,738,000

0

0

3,189,738,000

0

3,189,738,000

주식발행초과금

0

9,030,720,419

0

9,030,720,419

0

9,030,720,419

재평가차액

0

26,939,328,889

0

26,939,328,889

0

26,939,328,889

재평가차액(이익잉여금분)

0

(3,072,979,187)

3,072,979,187

0

0

0

당기순이익(손실)

0

0

(15,640,068,405)

(15,640,068,405)

0

(15,640,068,405)

배당금지급

0

0

0

0

0

0

지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 소유지분의 변동에 따른 증가(감소)/비지배지분의 변동

0

0

0

0

0

0

보험수리적손익

0

0

(62,887,241)

(62,887,241)

0

(62,887,241)

기타거래

0

0

0

0

(13,801,217)

(13,801,217)

2020.12.31 (기말자본)

13,589,738,000

67,805,529,556

(22,355,562,540)

59,039,705,016

18,415,119

59,058,120,135

2021.01.01 (기초자본)

13,589,738,000

67,805,529,556

(22,355,562,540)

59,039,705,016

18,415,119

59,058,120,135

해외사업환산대차

0

330,666,115

0

330,666,115

0

330,666,115

매도가능증권평가이익

0

0

0

0

0

0

전환사채 전환

545,256,000

0

0

545,256,000

0

545,256,000

주식발행초과금

0

1,823,837,222

0

1,823,837,222

0

1,823,837,222

재평가차액

0

0

0

0

0

0

재평가차액(이익잉여금분)

0

0

0

0

0

0

당기순이익(손실)

0

0

(9,711,257,384)

(9,711,257,384)

0

(9,711,257,384)

배당금지급

0

0

0

0

0

0

지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 소유지분의 변동에 따른 증가(감소)/비지배지분의 변동

0

0

406,102

406,102

12,719,392

13,125,494

보험수리적손익

0

0

337,057,683

337,057,683

0

337,057,683

기타거래

0

(1,290,156,108)

1,296,047,622

5,891,514

0

5,891,514

2021.12.31 (기말자본)

14,134,994,000

68,669,876,785

(30,433,308,517)

52,371,562,268

31,134,511

52,402,696,779

연결 현금흐름표

제 63 기 2021.01.01 부터 2021.12.31 까지

제 62 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 61 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

(단위 : 원)

제 63 기

제 62 기

제 61 기

영업활동현금흐름

(5,616,192,894)

(2,755,272,118)

(457,586,288)

영업으로부터 창출된 현금흐름

(6,191,880,799)

(2,144,219,253)

27,090,236

이자수취(영업)

323,937,781

153,383,584

342,092,378

배당금수취(영업)

10,299,770

11,739,030

23,182,877

이자지급(영업)

218,826,574

(762,546,089)

(720,827,277)

법인세납부(환급)

22,623,780

(13,629,390)

(129,124,502)

투자활동현금흐름

2,001,794,085

3,242,614,184

(2,191,650,044)

대여금의 감소

1,461,570,000

7,213,859,080

4,421,602,413

미수금의 감소

4,587,401,888

6,019,238,087

6,378,236,107

단기투자자산의 감소

611,989,265

1,038,054,717

382,760,500

미수수익의 감소

0

0

2,199,114

단기금융상품의 처분

0

0

3,241,385,322

지분법적용 투자지분의 처분

0

0

1,000,000,000

장기미수금의 감소

0

0

132,000,000

임차보증금의 감소

5,787,701,052

1,708,166,930

4,266,651,858

장기금융상품의 처분

34,414,200

0

1,162,020,000

장기투자증권의 감소

49,461,500

0

0

관계기업에 대한 투자자산의 처분

922,000,000

3,336,582

0

투자부동산의 처분

4,003,307,672

0

0

종속기업투자자산의처분

0

0

0

장기대여금및수취채권의 처분

0

0

427,830,811

유형자산의 처분

562,514,476

5,542,324,914

6,834,918,286

무형자산의 처분

0

0

0

대여금의 증가

(697,578,100)

(9,103,064,722)

(3,310,590,421)

미수수익의 증가

0

0

(68,162,685)

장기투자증권의증가

(249,461,500)

0

(3,513,115,474)

단기금융상품의 취득

0

0

(4,900,000,000)

단기투자자산의 증가

(843,988,678)

(910,576,690)

(202,460,755)

장기금융상품의 취득

(505,240,586)

(493,714,428)

(459,516,086)

지분법적용 투자지분의 취득

0

0

0

미수금의 증가

(4,276,900,963)

(5,752,420,186)

(6,606,296,396)

종속기업투자주식의 취득

0

0

0

관계기업에 대한 투자자산의 취득

(630,000,000)

0

(2,480,000,000)

투자부동산의 취득

(1,015,718,368)

0

0

장기대여금및수취채권의 취득

0

0

(2,199,114)

유형자산의 취득

(642,700,160)

(677,342,970)

(5,391,392,171)

무형자산의 취득

0

0

0

임차보증금의 증가

(7,156,977,613)

(1,345,247,130)

(3,507,521,353)

재무활동현금흐름

4,478,469,714

(4,807,600,052)

(3,361,193,422)

단기차입금의 증가

89,172,402,214

168,543,433,688

223,115,348,055

미지급금의 증가

22,837,298,441

17,875,433,786

25,735,011,747

장기차입금의 증가

6,697,040,512

0

12,642,741,126

유동성장기부채의 증가

0

6,385,846,265

0

자본금의 증가

2,369,093,222

12,561,121,792

0

금융리스부채의 증가

20,067,473

0

0

자본구성요소의 증가

0

0

0

전환사채의 증가

0

0

0

해외사업환산차대의 증가

0

0

91,508,749

임대보증금의 증가

32,000,000

0

0

전환사채의 발행

0

0

0

단기차입금의 상환

(82,515,172,693)

(163,083,329,878)

(225,705,254,343)

미지급금의 감소

(23,083,187,242)

(18,214,662,784)

(27,523,897,911)

임대보증금의 감소

0

(450,000,000)

0

유동성장기부채의 상환

(10,651,050,213)

0

(7,969,250,527)

장기차입금의 상환

0

(6,330,258,076)

(3,747,400,318)

해외사업환산차대의 감소

0

0

0

전환사채의 감소

(400,022,000)

(16,799,978,000)

0

금융리스부채의 감소

0

(81,149,149)

0

파생상품부채의 감소

0

0

0

전환사채 매각

0

(5,214,057,696)

0

현금및현금성자산의순증가(감소)

864,070,905

(4,320,257,986)

(6,010,429,754)

기초현금및현금성자산

2,160,830,534

6,481,088,520

12,492,122,195

기말현금및현금성자산

3,024,901,439

2,160,830,534

6,481,692,441

3. 연결재무제표 주석

1. 일반적 사항 

1) 회사의 개요

지배회사인 주식회사 한탑(이하 "당사"라 함)은 1959년 6월 26일 설립되어, 소맥분과배합사료의 제조 및 판매를 주요사업으로 영위하고 있으며, 부산광역시에 본사 및 제분공장을, 경상남도 양산시 양산지방공단에 사료공장을 두고 있습니다. 당사는 2003년 10월 1일부터 사료기술연구소를, 2004년 5월 1일 제분기술연구소를 설립하여 연구활동을 수행하고 있습니다. 

당사는 1995년 6월 30일에 주식을 한국거래소 코스닥시장에 상장하였으며, 수차의 증자를 거쳐 당기말 현재 자본금은 14,135백만원에 이르고 있습니다. 

2021년 12월 31일로 종료되는 보고기간의 연결재무제표는 지배회사인 (주)한탑과
(주)에쓰비, (주)케이아이웍스 등 6개 (주석1. 3) 참조)(이하 (주)한탑과 그 종속회사를 일괄하여 "연결회사")를 연결대상으로 하여 작성하였습니다.

2) 당기말 현재 지배회사의 주주현황은 다음과 같습니다.
 (단위 : 주, 천원)

주 주
주식수
금 액
지분율

류지훈
8,740,000
4,370,000
30.92%

류원기
318,195
159,098
1.13%

류원하
177,661
88,831
0.63%

㈜씨엔킴
938,500
469,250
3.32%

장재윤
630,468
315,234
2.23%

김도식
400,000
200,000
1.41%

주식회사삼원
378,500
189,250
1.34%

자기주식
1,300,000
650,000
4.60%

기타주주
15,386,664
7,693,331
54.42%

합 계
28,269,988
14,134,994
100.00%

3) 연결재무제표 작성대상에 속한 종속기업

당기말과 전기말 현재 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.
 (단위 : 주,%)

연결대상 종속기업
당기말
전기말

투자주식수
지분율
투자주식수
지분율

(주)케이아이웍스
1,708,320
61.45%
1,708,320
61.45%

(주)에쓰비
300,000
100.00%
300,000
100.00%

CHOICE PRO-TECH (주1)
-
100.00%
-
100.00%

영농조합법인 청림농장
65,000
92.86%
65,000
92.86%

(주)에쓰비인베스트먼트
1,000,000
100.00%
1,000,000
100.00%

(주)큐하스
90,000
100.00%
90,000
100.00%

(주1) 베트남 현지법인으로 유한회사입니다.

2. 중요한 회계정책 :

다음은 재무제표의 작성에 적용된 주요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성기준

연결회사의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다. 

연결재무제표는 다음을 제외하고는 역사적 원가에 기초하여 작성하였습니다.

- 특정 금융자산과 금융부채, 공정가치로 측정하는 특정 유형자산
- 확정급여제도와 공정가치로 측정하는 사외적립자산

한국채택국제회계기준은 연결재무제표 작성시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 요구되는 부분이나 중요한 가정 및 추정이 요구되는 부분은 주석 3에서 설명하고 있습니다.

2.2 회계정책과 공시의 변경 

2.2.1 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서

연결회사는 2021년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1039호 '금융상품: 인식과 측정', 제1107호 '금융상품: 공시', 제 1104호 '보험계약' 및 제 1116호 '리스' 개정 - 이자율지표 개혁(2단계 개정)

이자율지표개혁과 관련하여 상각후원가로 측정되는 금융상품의 이자율지표대체시 장부금액이 아닌 유효이자율을 조정하고, 위험회피관계에서 이자율지표대체가 발생한 경우에도 중단없이 위험회피회계를 계속할 수 있도록 하는 등의 예외규정을 포함하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(2) 기업회계기준서 제 1116호 '리스' 개정 - 2021년 6월 30일 후에도 제공되는 코로나19 관련 임차료 할인 등

COVID-19의 직접적인 결과로 발생한 임차료 할인 등이 리스변경에 해당하는지 평가하지 않을 수 있도록 하는 실무적 간편법의 적용대상이 2022년 6월 30일 이전에 지급하여야 할 리스료에 영향을 미치는 리스료 감면으로 확대되었습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

2.2.2 연결회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 

제정 또는 공표됐으나 2020년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지않았고, 연결회사가 조기 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

(1) 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정 - 개념체계의 인용

인식할 자산과 부채의 정의를 개정된 재무보고를 위한 개념체계를 참조하도록 개정되었으나, 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산' 및 해석서 제2121호 '부담금'의 적용범위에 포함되는 부채 및 우발부채에 대해서는 해당 기준서를 적용하도록 예외를 추가하고, 우발자산이 취득일에 인식되지 않는다는 점을 명확히 하였습니다. 동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(2) 기업회계기준서 제1016호 '유형자산' 개정 - 의도한 사용 전의 매각금액

기업이 자산을 의도한 방식으로 사용하기 전에 생산된 품목의 판매에서 발생하는 수익을 생산원가와 함께 당기손익으로 인식하도록 요구하며, 유형자산의 취득원가에서차감하는 것을 금지하고 있습니다. 동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(3) 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산' 개정 - 손실부담계약: 계약이행원가

손실부담계약을 식별할 때 계약이행원가의 범위를 계약 이행을 위한 증분원가와 계약 이행에 직접 관련되는 다른 원가의 배분이라는 점을 명확히 하였습니다. 동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(4) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동/비유동 분류

보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한, 부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서 자기지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된경우는 제외됩니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(5) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' - '회계정책'의 공시

중요한 회계정책을 정의하고 공시하도록 하며, 중요성 개념을 적용하는 방법에 대한 지침을 제공하기 위하여 국제회계기준 실무서 2 '회계정책 공시'를 개정하였습니다.

동 개정 사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용되며 조기적용이 허용됩니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(6) 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류' - '회계추정'의 정의

회계추정을 정의하고, 회계정책의 변경과 구별하는 방법을 명확히 하였습니다. 동 개정 사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용되며 조기적용이허용됩니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(7) 기업회계기준서 제1012호 '법인세' - 단일거래에서 생기는 자산과 부채에 대한 이연법인세

자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래의 최초 인식 예외 요건에 거래시점 동일한 가산할 일시적차이와 차감할 일시적차이를 발생시키지 않는 거래라는 요건을 추가하였습니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(8) 한국채택국제회계기준 연차개선 2018-2020

한국채택국제회계기준 연차개선 2018-2020은 2022년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

·기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초 채택' : 최초채택기업인 종속기업

·기업회계기준서 제1109호 '금융상품' : 금융부채 제거 목적의 10% 테스트 관련 수수료

·기업회계기준서 제1116호 '리스' : 리스 인센티브

·기업회계기준서 제1041호 '농립어업' : 공정가치 측정

2.3 연결

연결회사는 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 따라 연결재무제표를 작성하고 있습니다.

2.3.1 종속기업

종속기업은 지배기업이 지배하고 있는 모든 기업입니다. 회사가 투자한 기업에 관여해서 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고, 투자한 기업에대해 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미칠 능력이 있는 경우, 해당 기업을 지배한다고 판단합니다. 종속기업은 회사가 지배하게 되는 시점부터 연결재무제표에 포함되며, 지배력을 상실하는 시점부터 연결재무제표에서 제외됩니다.

연결회사의 사업결합은 취득법으로 회계처리 됩니다. 이전대가는 취득일의 공정가치로 측정하고, 사업결합으로 취득한 식별가능한 자산ㆍ부채 및 우발부채는 취득일의 공정가치로 최초 측정하고 있습니다. 연결회사는 청산 시 순자산의 비례적 몫을 제공하는 비지배지분을 사업결합 건별로 판단하여 피취득자의 순자산 중 비례적 지분 또는 공정가치로 측정합니다. 그밖의 비지배지분은 다른 기준서의 요구사항이 없다면 공정가치로 측정합니다. 취득관련 원가는 발생 시 당기비용으로 인식됩니다. 

영업권은 이전대가, 피취득자에 대한 비지배지분의 금액과 취득자가 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분의 취득일의 공정가치 합계액이 취득한 식별가능한 순자산을 초과하는 금액으로 인식됩니다. 이전대가 등이 취득한 종속기업 순자산의 공정가액보다 작다면, 그 차액은 당기손익으로 인식됩니다. 

연결회사 내의 기업간에 발생하는 거래로 인한 채권, 채무의 잔액, 수익과 비용 및 미실현이익 등은 제거됩니다. 또한 종속기업의 회계정책은 연결회사에서 채택한 회계정책을 일관성 있게 적용하기 위해 차이가 나는 경우 수정됩니다.

지배력의 상실을 발생시키지 않는 비지배지분과의 거래는 비지배지분의 조정금액과 지급 또는 수취한 대가의 공정가치의 차이를 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본으로 직접 인식합니다.

연결회사가 종속기업에 대해 지배력을 상실하는 경우, 보유하고 있는 해당 기업의 잔여 지분은 동 시점에 공정가치로 재측정되며, 관련 차액은 당기손익으로 인식됩니다.

2.3.2 관계기업

관계기업은 연결회사가 유의적 영향력을 보유하는 기업이며, 관계기업 투자는 최초에 취득원가로 인식하며 지분법을 적용합니다. 연결회사와 관계기업 간의 거래에서 발생한 미실현이익은 연결회사의 관계기업에 대한 지분에 해당하는 부분만큼 제거됩니다. 또한 관계기업 투자에 대한 객관적인 손상의 징후가 있는 경우 관계기업 투자의 회수가능액과 장부금액과의 차이는 손상차손으로 인식됩니다.

2.3.3 공동약정 

둘 이상의 당사자들이 공동지배력을 보유하는 공동약정은 공동영업 또는 공동기업으로 분류됩니다. 공동영업자는 공동영업의 자산과 부채에 대한 권리와 의무를 보유하며, 공동영업의 자산과 부채, 수익과 비용 중 자신의 몫을 인식합니다. 공동기업참여자는 공동기업의 순자산에 대한 권리를 가지며, 지분법을 적용합니다.

2.4 영업부문

영업부문별 정보는 최고영업의사결정자에게 보고되는 사업본부별로 공시됩니다. 최고영업의사결정자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는데 책임이 있으며, 전략적 의사결정을 수행하는 이사회 등을 최고의사결정자로 보고 있습니다.

2.5 외화환산

2.5.1 기능통화와 표시통화 

연결회사는 연결회사 내 개별기업의 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이뤄지는 주된 경제 환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 지배기업의 기능통화는 대한민국 원화이며, 연결재무제표는 대한민국 원화로 표시되어 있습니다.

2.5.2 외화거래와 보고기간말의 환산 

외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식됩니다. 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 다만, 조건을 충족하는 현금흐름위험회피나 순투자의 위험회피의 효과적인 부분과 관련되거나 보고기업의 해외사업장에 대한 순투자의 일부인 화폐성항목에서 생기는 손익은 기타포괄손익으로 인식합니다.

비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익-공정가치 측정 지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로, 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다.

2.6 금융자산

2.6.1 분류

연결회사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다.

- 당기손익-공정가치 측정 금융자산

- 기타포괄손익-공정가치 금융자산

- 상각후원가 측정 금융자산

금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다.

공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 그 평가손익을 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 연결회사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다.

단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다.

2.6.2 측정

연결회사는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다.

내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다.

(1) 채무상품

금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 연결회사는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.

 (가) 상각후원가 측정 금융자산

계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은 해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다.

 (나) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 공정가치로 측정하는 금융자산의 평가손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다. 외환손익은 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시하고 손상차손은 '기타 비용'으로 표시합니다. 

 (다) 당기손익-공정가치측정 금융자산

상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치 측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식하고 발생한 기간에 연결포괄손익계산서에 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시합니다.

(2) 지분상품

연결회사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 장기적 투자목적 또는 전략적 투자목적의 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 연결회사가 배당을 받을 권리가 확정된 때 '기타수익'으로 당기손익으로 인식합니다.

당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 연결포괄손익계산서에 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에 대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다.

2.6.3 손상

연결회사는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권 및 리스채권에 대해 연결회사는 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다.

2.6.4 인식과 제거

금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 매매일에 인식하거나 제거합니다. 금융자산은 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나 금융자산을 양도하고 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전한 경우에 제거됩니다.

연결회사가 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 연결회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식합니다. 해당 금융부채는 연결재무상태표에 "차입금"으로 분류하고 있습니다.

2.6.5 금융상품의 상계

금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다.

2.7 매출채권

매출채권은 공정가치로 인식할 때에 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 경우에는 무조건적인 대가의 금액으로 최초 인식합니다. 매출채권은 후속적으로 유효이자율법을 적용한 상각후원가에 손실충당금을 차감하여 측정됩니다.

2.8 재고자산

재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시되고, 재고자산의 원가는 개별법을 적용하는 미착품을 제외하고, 총평균법에 따라 결정됩니다. 

2.9 유형자산

토지는 독립적인 외부평가인이 평가한 금액에 기초하여 공정가치로 측정됩니다. 재평가는 보고기간말에 자산의 장부금액이 공정가치와 중요하게 차이가 나지 않도록 주기적으로 수행됩니다.

연결회사는 토지를 제외한 유형자산은 역사적 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적 원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다.

자산의 장부금액이 재평가로 인하여 증가된 경우에 그 증가액은 기타포괄손익으로 인식되고 이연법인세를 차감하여 재평가잉여금의 과목으로 자본에 가산됩니다. 그러나 동일한 자산에 대하여 이전에 당기손익으로 인식한 재평가감소액이 있다면 그 금액을 한도로 재평가증가액만큼 당기손익으로 인식됩니다. 자산의 장부금액이 재평가로 인하여 감소된 경우에 그 감소액은 당기손익으로 인식되나, 그 자산에 대한 재평가잉여금의 잔액이 있다면 그 금액을 한도로 재평가감소액은 기타포괄손익으로 인식됩니다. 재평가된 금액에 근거한 감가상각액과 최초원가에 근거한 감가상각액의차이는 재평가잉여금에서 이익잉여금으로 대체됩니다.

토지를 제외한 자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다.

구 분
추정내용연수
구 분
추정내용연수

건 물
20 ~ 40년
기 계 장 치
5년 ~ 10년

구 축 물
10 ~ 40년
차량운반구
5년

공구와기구, 비품
5년

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 조정됩니다. 

2.10 차입원가

적격자산을 취득 또는 건설하는데 발생한 차입원가는 해당 자산을 의도된 용도로 사용할 수 있도록 준비하는 기간 동안 자본화되고, 적격자산을 취득하기 위한 특정목적차입금의 일시적 운용에서 발생한 투자수익은 당 회계기간 동안의 자본화 가능 차입원가에서 차감됩니다. 기타 차입원가는 발생기간에 비용으로 인식됩니다.

2.11 정부보조금

정부보조금은 보조금의 수취와 정부보조금에 부가된 조건의 준수에 대한 합리적인 확신이 있을 때 공정가치로 인식됩니다. 자산관련보조금은 자산의 장부금액을 계산할 때 차감하여 표시되며, 수익관련보조금은 이연하여 정부보조금의 교부 목적과 관련된 비용에서 차감하여 표시됩니다.

2.12 무형자산

무형자산은 역사적 원가로 최초 인식되고, 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을차감한 금액으로 표시됩니다. 회원권은 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 비한정인 것으로 평가하여 상각하고있지 아니합니다. 

2.13 비금융자산의 손상

연결회사는 매 보고기간말에 자산의 손상을 시사하는 징후가 존재하는지 검토하고 있습니다. 그러한 징후가 존재하는 경우 또는 매년 자산에 대한 손상검사가 요구되는경우, 연결회사는 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 자산의 회수가능액은 자산 또는 현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액이며, 개별자산별로 결정하나 해당 개별자산의 현금유입이 다른 자산이나 자산집단의 현금유입과 거의 독립적으로 창출되지 않는 경우, 해당 개별자산이 속한 현금창출단위별로 결정됩니다. 자산의 장부금액이 회수가능액을 초과하는 경우, 자산은 손상된 것으로 보며 자산의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키게 됩니다.

사용가치는 해당 자산의 기대 미래현금흐름의 추정치를 화폐의 시간가치와 해당 자산의 위험에 대한 시장의 평가를 반영한 세전할인율로 할인한 현재가치로 평가하고 있습니다. 순공정가치는 최근거래가격을 고려하고 있습니다. 그러한 거래가 식별되지 않는 경우 적절한 평가모델을 사용하여 결정하고 있습니다.

2.14 매입채무와 기타채무

매입채무와 기타 채무는 연결회사가 보고기간말 전에 재화나 용역을 제공받았으나 지급되지 않은 부채입니다. 해당 채무는 무담보이며, 보통 인식 후 30일 이내에 지급됩니다. 매입채무와 기타 채무는 지급기일이 보고기간 후 12개월 후가 아니라면 유동부채로 표시되었습니다. 해당 채무들은 최초에 공정가치로 인식되고 후속적으로 유효이자율법을 적용한 상각후원가로 측정됩니다.

2.15 금융부채

2.15.1 분류 및 측정 

주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 수단으로 지정되지 않은 파생상품이나 금융상품으로부터 분리된 내재파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다.

당기손익-공정가치 측정 금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 연결재무상태표 상 '매입채무', '차입금' 및 '기타금융부채' 등으로 표시됩니다. 

특정일에 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류됩니다. 이러한 우선주에 대한 유효이자율법에 따른 이자비용은 다른 금융부채에서 인식한 이자비용과 함께 연결포괄손익계산서 상 '금융원가'로 인식됩니다.

2.15.2 제거

금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다. 소멸하거나 제3자에게 양도한 금융부채의 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.

2.16 금융보증계약

연결회사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는 다음 중 큰 금액으로 측정하여 '기타금융부채'로 인식됩니다. 

(1) 금융상품의 손상규정에 따라 산정한 손실충당금

(2) 최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액

2.17 충당부채

과거사건의 결과로 현재의 법적의무나 의제의무가 존재하고, 그 의무를 이행하기 위한 자원의 유출가능성이 높으며, 당해 금액의 신뢰성 있는 추정이 가능한 경우 충당부채 등을 인식하고 있습니다. 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다.

2.18 당기법인세 및 이연법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 

법인세비용은 보고기간말 현재 제정됐거나 실질적으로 제정된 세법을 기준으로 측정됩니다. 경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 연결회사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 연결회사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.

이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 발생하는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산·부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다. 

이연법인세자산은 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다.

종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적 차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있는 경우, 그리고 예측가능한 미래에 일시적 차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적 차이에 대하여 일시적 차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고 일시적 차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 법적으로 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 권리를 연결회사가 보유하고 있으며, 동시에 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에 상계됩니다.

2.19 퇴직급여

연결회사는 확정급여형 퇴직연금제도를 운영하고 있습니다. 일반적으로 확정급여제도는 연령, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의하여 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는 보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와 관련한 재측정요소는 기타포괄손익으로 인식됩니다.

제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우, 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다. 

2.20 수익인식 

수익은 연결회사의 통상적인 활동에서 발생하는 재화의 판매 및 용역의 제공에 대하여 받았거나 받을 대가의 공정가치로 구성되어 있습니다. 수익은 부가가치세, 반품,리베이트 및 할인액을 차감한 순액으로 표시하고 있습니다. 

수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 연결회사의 활동별 특정 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다. 추정은 고객의 유형, 거래의 유형 및 개별 거래조건 등의 과거 자료를 바탕으로 하고 있습니다. 

2.20.1 재화의 판매 

연결회사는 소맥분과 배합사료 등을 제조, 판매하고 있습니다. 재화의 판매에 따른 수익은 재화가 구매자에게 인도되는 시점에서 인식하고 있습니다. 

2.20.2 이자수익

이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법에 의하여 인식됩니다. 채권 손상이 발생하는 경우 채권금액의 장부금액은 회수가능액까지 감액되며, 시간의 경과에 따라 증가하는 부분은 이자수익으로 인식됩니다. 한편, 손상채권에 대한 이자수익은 최초 유효이자율에 의하여 인식됩니다.

2.20.3 배당금 수익

배당수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식됩니다.

2.21 리스

계약에는 리스요소와 비리스요소가 모두 포함될 수 있습니다. 그러나 연결회사는 리스요소와 비리스요소를 분리하지 않고 하나의 리스요소로 회계처리하는 실무적 간편법을 적용하였습니다.

리스조건은 개별적으로 협상되며 다양한 계약조건을 포함합니다. 리스계약에 따라 부과되는 다른 제약은 없지만 리스자산을 차입금의 담보로 제공할 수는 없습니다.

연결회사는 리스된 자산을 사용할 수 있는 리스개시일에 사용권자산과 이에 대응하는 부채를 인식합니다.

연결회사는 계약이 집행가능한 기간 내에서 해지불능기간에 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간과 종료선택권을 행사하지 않을 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간을 포함하여 리스기간을 산정합니다. 연결회사는 리스이용자와 리스제공자가 각각 다른 당사자의 동의 없이 종료할 수 있는 권리가 있는 경우 계약을 종료할 때 부담할 경제적 불이익을 고려하여 집행가능한 기간을산정합니다.

리스에서 생기는 자산과 부채는 최초에 현재가치기준으로 측정합니다. 리스부채는 다음 리스료의 순현재가치를 포함합니다.

- 받을 리스 인센티브를 차감한 고정리스료(실질적인 고정리스료 포함)

또한 리스부채의 측정에는 상당히 확실한(reasonably certain) 연장선택권에 따라 지급될 리스료를 포함합니다.

리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 있는 경우 그 이자율로 리스료를 할인합니다. 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자가 비슷한 경제적 환경에서 비슷한 기간에 걸쳐 비슷한 담보로 사용권자산과 가치가 비슷한 자산을 획득하는 데 필요한 자금을 차입한다면 지급해야 할 이자율인 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다.

연결회사는 증분차입이자율을 다음과 같이 산정합니다.

- 가능하다면 개별 리스이용자가 받은 최근 제3자 금융 이자율에 제3자 금융을 받은 이후 재무상태의 변경을 반영
- 국가, 통화, 담보, 보증과 같은 리스에 특정한 조정을 반영

연결회사는 지수나 요율에 따라 달라지는 변동리스료의 경우 지수나 요율이 유효할 때까지 리스부채에 포함하지 않는 변동리스료의 잠재적 미래 증가 위험에 노출되어 있습니다. 지수나 요율에 따라 달라지는 리스료의 조정액이 유효한 시점에서 리스부채를 재평가하고 사용권자산을 조정합니다.

각 리스료는 리스부채의 상환과 금융원가로 배분합니다. 금융원가는 각 기간의 리스부채 잔액에 대하여 일정한 기간 이자율이 산출되도록 계산된 금액을 리스기간에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다.

사용권자산은 다음 항목들로 구성된 원가로 측정합니다.

- 리스부채의 최초 측정금액

사용권자산은 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지의 기간동안 감가상각합니다. 연결회사가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한(reasonably certain) 경우 사용권자산은 기초자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각합니다. 

3. 중요한 회계추정 및 가정 :

재무제표 작성에는 미래에 대한 가정 및 추정이 요구되며 경영진은 연결회사의 회계정책을 적용하기 위해 판단이 요구됩니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에 비추어 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 회계추정의 결과가 실제 결과와 동일한 경우는 드물 것이므로 중요한 조정을 유발할 수 있는 유의적인 위험을 내포하고 있습니다.

다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 경영진 판단과 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 일부 항목에 대한 유의적인 판단 및 추정에 대한 추가적인 정보는 개별 주석에 포함되어 있습니다.

3.1 법인세

연결회사의 과세소득에 대한 법인세는 다양한 국가의 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다.

연결회사는 특정 기간동안 과세소득의 일정 금액을 투자, 임금증가 등에 사용하지 않았을 때 세법에서 정하는 방법에 따라 산정된 법인세를 추가로 부담합니다. 따라서, 해당 기간의 당기법인세와 이연법인세를 측정할 때 이에 따른 세효과를 반영하여야 하고, 이로 인해 연결회사가 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가 등의 수준에 따라 달라지므로 최종 세효과를 산정하는데에는 불확실성이 존재합니다.

3.2 금융상품의 공정가치

활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 원칙적으로 평가기법을 사용하여 결정됩니다. 연결회사는 보고기간말 현재 중요한 시장상황에 기초하여 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판단을 하고 있습니다.

3.3 금융자산의 손상

금융자산의 손실충당금은 부도위험 및 기대손실률 등에 대한 가정에 기초하여 측정됩니다. 연결회사는 이러한 가정의 설정 및 손상모델에 사용되는 투입변수의 선정에 있어서 연결회사의 과거 경험, 현재 시장 상황, 재무보고일 기준의 미래전망정보 등을 고려하여 판단합니다.

3.4 순확정급여부채 

순확정급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들 특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다.

3.5 비금융자산의 손상

연결회사는 비금융자산의 장부금액이 회수가능하지 않을 것이라는 징후가 있을 때 손상검사를 수행합니다. 연결회사는 사용가치를 계산하기 위하여 해당 자산이나 현금창출단위로부터 발생하는 미래기대현금흐름을 추정하고 동 미래기대현금흐름의 현재가치를 계산하기 위한 적절한 할인율을 선택하여야 합니다.

4. 재무위험관리

1) 재무위험요소

연결회사는 신용위험, 유동성 위험과 시장위험에 노출되어 있습니다(시장위험은 다시 환율변동위험, 이자율변동위험과 지분증권에 대한 시장가치의 변동위험 등으로 구분됨). 연결회사는 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 위험관리 정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다. 

연결회사는 특정 위험의 관리를 위해 파생상품을 이용하고 있습니다.

재무위험관리의 대상이 되는 연결회사의 금융자산은 현금 및 현금성자산, 단기금융상품, 매도가능금융자산, 매출채권 및 기타채권 등으로 구성되어 있으며 금융부채는 매입채무 및 기타채무, 차입금, 사채 등으로 구성되어 있습니다.

(1) 시장위험

가. 외환위험

연결회사는 글로벌 영업 및 장부통화와 다른 수입과 지출로 인해 외화 환포지션이 발생하며, 환포지션이 발생하는 주요 외화로는 USD 등이 있습니다.

연결회사는 연결대상 당사별로 사업의 성격 및 환율 변동위험 대처수단의 유무 등을 고려하여 필요시 당사별 헷지정책을 선택하고 있습니다. 또한 연결회사는 외화로 표시된 채권과 채무관리를 통하여 환노출 위험을 주기적으로 평가, 관리하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

자 산
부 채
자 산
부 채

USD
36,907
30,460,717
12,252
26,909,518

JPY
19,214
-
19,662
-

VND
5,731,884
947,506
5,375,198
1,066,354

합 계
5,788,005
31,408,223
5,407,112
27,975,872

연결회사는 내부적으로 환율변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말과 전기말 현재 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

10% 상승시
10% 하락시
10% 상승시
10% 하락시

손익효과
(2,562,022)
2,562,022
(2,256,876)
2,256,876

상기 민감도 분석은 보고기간종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산 및 부채를 대상으로 하였습니다. 환율의 미래변화는 판매가격과 매출이익률의 변화에 영향을 줄 수 있습니다.

나. 가격위험

연결회사는 재무상태표상 매도가능금융자산으로 분류되는 연결회사 보유 상장지분증권과 관련하여 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 기타 가격변동위험에 노출되어 있으며, 상장지분증권의 가격변동위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 포트폴리오내 중요한 투자는 개별적으로 관리되며 모든 취득 및 매각 결정에는 이사회의 승인이 필요합니다.

다. 이자율위험

연결회사의 경우, 이자부 자산이 중요하지 않기 때문에 연결회사의 수익 및 영업현금흐름은 시장이자율로부터 실질적으로 독립적입니다.

연결회사의 이자율 위험은 차입금에서 비롯됩니다. 변동이자율로 발행된 차입금으로인하여 당사는 현금흐름 이자율 위험에 노출되어 있습니다.

연결회사는 이자율 위험에 대해 다양한 방법의 분석을 수행하고 있습니다. 연결회사는 이자율변동으로 인한 불확실성과 금융비용을 최소화하기 위해 재융자, 기존 차입금의 갱신,대체적인 융자 및 위험회피 등 다양한 방법을 검토하여 연결회사 입장에서가장 유리한 자금조달 방안에 대한 의사결정을 수행하고 있습니다.

보고기간종료일 현재, 다른 변수가 일정하고 변동금리 조건 차입금에 대한 이자율이1% 상승 또는 하락할 경우, 증가 또는 감소한 변동금리 조건 차입금에 대한 이자비용으로 인하여 당 보고기간에 대한 법인세비용반영전 당기손익은 728,820천원(전기:708,039천원)만큼 감소 또는 증가하였을 것입니다.

(2) 신용위험 

신용위험은 연결회사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 연결회사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다.
 
당기 중 중요한 손상의 징후나 회수기일이 초과된 매출채권 및 기타금융자산에 포함된 대여금이나 미수금 등은 발생하지 않았으며, 연결회사는 당기말 현재 채무불이행 등이 발생할 징후는 낮은 것으로 판단하고 있습니다. 신용위험은 현금및현금성자산, 각종 예금 그리고 파생금융상품 등과 같은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수있습니다. 이러한 위험을 줄이기 위해, 연결회사는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래를 하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 연결회사의 신용위험과 관련하여 최대 노출된 채권 및 예적금 등의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

현금및현금성자산
3,024,901
2,160,831

매출채권및기타채권
13,645,517
17,441,014

유동금융자산
3,292,207
2,646,166

비유동금융자산
8,304,475
7,962,095

합 계
28,267,100
30,210,106

(3) 유동성 위험

연결회사는 적정 유동성의 유지를 위하여 주기적인 자금수지 예측, 조정을 통해 유동성위험을 관리하고 있습니다. 연결회사는 원활한 자금운영을 할 수 있도록 신용등급 등이 일정수준 이상인 국내외 금융기관에 매출채권의 매각 등 거래를 하고 있습니다.

또한, 금융기관들과 당좌차월약정 등을 맺고 있으며, 연결회사 범위 내 내부자금의 효율적 운용 및 여유있는 유동성이 확보될 수 있도록 적절한 만기나 충분한 유동성을제공해주는 이자부 당좌예금, 정기예금, 수시입출금식 예금 등의 금융상품을 선택하여 잉여자금을 투자하고 있습니다.

연결회사의 금융부채를 보고기간말로부터 계약만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 표는 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

계정과목
당기말
전기말

1년 이하
2년 이하
5년 이하
1년 이하
2년 이하
5년 이하

전환사채
-
-
-
440,064
-

차입금
68,131,912
4,267,416
482,700
65,226,193
4,692,617
260,000

매입채무및기타채무
5,739,141
-
-
7,012,634
-
-

합 계
73,871,053
4,267,416
482,700
72,678,891
4,692,617
260,000

2) 자본위험관리

연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.

연결회사는 동종산업내의 타사와 마찬가지로 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순부채는 총차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며, 총자본은 연결재무상태표의 '자본'에 순부채를 가산한 금액입니다.
 

당기말과 전기말 현재 연결회사의 자본조달비율은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

부채비율 :

부채총계
84,053,838
80,961,237

자본총계
52,402,697
59,058,120

부채비율
160.40%
137.09%

순차입금비율 :

현금및현금성자산
3,024,901
2,160,831

단기금융상품
2,370,721
1,956,679

총차입금
72,882,028
70,618,874

순차입금(주1)
67,486,406
66,501,364

순차입금비율
128.78%
112.60%

(주1) 순차입금 = 총차입금 - 현금및현금성자산 - 단기금융상품

3) 공정가치 추정

연결회사는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

<수준1>- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격을 사용하여 도출되는 공정가치

<수준2>- 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한,자산이나 부채에 대한 투입변수를 사용하여 도출되는 공정가치. 단, <수준1>에 포함된 공시가격은 제외함

<수준3>- 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수)를 사용하는 평가기법으로부터 도출되는 공정가치

(1) 당기말과 전기말 현재 공정가치로 측정된 금융상품의 서열체계 각 수준에 따른 공정가치 측정치는 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

수준1
수준2
수준3
수준1
수준2
수준3

유동금융자산

당기손익공정가치측정 금융자산
921,486
-
-
689,487
-
-

비유동금융자산

당기손익공정가치측정 금융자산
-
-
5,489,016
-
-
5,617,462

활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간말 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기관을 통해 공시가격이 용이하게 그리고 정기적으로 이용가능하고, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 이를 활성시장으로 간주합니다. 

연결회사가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다. 이러한상품들은 수준1에 포함됩니다. <수준1>에 포함된 상품들은 매도가능으로 분류된 상장된 지분상품으로 구성됩니다.

활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 연결회사는 다양한 평가기법을 활용하고 있으며, 보고기간말에 현재 시장상황에 근거하여 가정을 수립하고 있습니다. 이러한 평가기법은 가능한 한 관측가능한 시장정보를 최대한 사용하고 기업특유정보를 최소한으로 사용합니다. 이때, 해당상품의 공정가치 측정에 요구되는 모든 유의적인 투입변수가 관측가능하다면 해당상품은 <수준2>에 포함됩니다.

만약 하나 이상의 유의적인 투입변수가 관측가능한 시장정보에 기초한 것이 아니라면 해당 상품은 <수준3>에 포함됩니다.

금융상품의 공정가치를 측정하는 데에 사용되는 평가기법에는 다음이 포함됩니다.

- 유사한 상품의 공시시장가격 또는 딜러가격

- 이자율스왑의 공정가치는 관측가능한 수익율곡선에 따른 미래 추정 현금흐름의 현 재가치로 계산

- 나머지 금융상품에 대해서는 현금흐름의 할인기법 등의 기타 기법 사용

5. 영업부문

(1) 연결회사의 보고부문은 연결회사의 보고부문 구조기준에 의하여 다음과 같이 구분되며 주요내용은 다음과 같습니다. 

구분
회사명
소재지
주요영업활동
지분율

지배회사
(주)한탑
한국
제분,사료
-

종속회사
(주)케이아이웍스
한국
의료기기 제조
61.45%

(주)에쓰비
한국
자동차 부분정비
100.00%

CHOICE PRO-TECH
베트남
보호용 테이프
100.00%

영농조합법인 청림농장
한국
축 산
92.86%

(주)에쓰비인베스트먼트
한국
금융투자
100.00%

(주)큐하스
한국
제조
100.00%

(2) 당기와 전기 중 연결회사별 재무현황 및 손익은 다음과 같습니다.

가. 당기
 (단위 : 천원)

구 분
(주)한탑
㈜에쓰비
㈜에쓰비인베스트먼트
청림농장
㈜케이아이
웍스
㈜큐하스
CHOICE PRO-TECH
연결조정
합계

매출액
67,025,356
3,832,803
404,137
-
-
1,969,343
6,756,275
(1,095,777)
78,892,137

영업이익(손실)
(3,932,964)
(362,897)
(382,178)
(11,334)
-
(135,443)
188,971
5,207
(4,630,638)

당기순이익(손실)
(9,571,287)
380,143
(648,582)
(11,023)
-
(136,485)
138,976
137,001
(9,711,257)

총자산
133,224,340
1,462,304
4,208,437
1,217,792
1,626
965,949
5,731,884
(10,355,797)
136,456,535

총부채
81,257,419
2,676,693
209,841
787,246
613,008
445,565
947,506
(2,883,440)
84,053,838

총자본
51,966,920
(1,214,389)
3,998,596
430,546
(611,382)
520,384
4,784,378
(7,472,356)
52,402,697

나. 전기
 (단위 : 천원)

구 분
(주)한탑
㈜에쓰비
㈜에쓰비인베스트먼트
청림농장
㈜케이아이
웍스
㈜큐하스
CHOICE PRO-TECH
연결조정
합계

매출액
60,187,401
7,989,826
655,990
-
-
1,648,757
7,653,449
(811,346)
77,324,077

영업이익(손실)
(10,073,071)
(778,432)
(102,857)
(33,371)
(86)
(14,386)
611,450
82,023
(10,308,730)

당기순이익(손실)
(17,906,503)
(1,095,283)
(285,888)
(13,540)
(240,067)
(30,170)
492,855
3,438,528
(15,640,068)

총자산
136,475,429
1,536,089
4,821,583
1,228,265
1,625
1,068,815
5,375,198
(10,487,647)
140,019,357

총부채
77,683,693
3,100,508
167,861
786,696
613,008
411,945
1,066,354
(2,868,827)
80,961,238

총자본
58,791,736
(1,564,419)
4,653,722
441,569
(611,383)
656,870
4,308,844
(7,618,820)
59,058,119

(3) 주요 고객에 대한 의존도

당기와 전기 중 단일 외부 고객으로부터의 수익이 연결회사 총 수익의 10% 이상인 주요 고객은 없습니다.

6. 관계기업투자

(1) 당기말과 전기말 현재 연결회사의 지분법적용대상 관계기업투자주식의 내역은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

회사명
지분율
취득가액
장부가액
지분해당 순자산가액

당기말
전기말
당기말
전기말
당기말
전기말

(주)제이미인터미디어테크(주1)
47.95%
766,885
766,885
-
-
-
-

영남디앤씨(주)(주1)
21.62%
484,330
484,330
-
-
-
-

파레스바이오피드(주)(주1)
38.05%
2,400,000
2,400,000
-
-
-
-

에쓰비프로젝트투자조합
30.00%
1,890,000
3,000,000
1,404,172
2,170,744
1,088,526
2,332,840

에쓰비4차산업혁명투자조합
30.00%
2,820,000
1,950,000
2,509,024
1,751,477
2,331,747
1,751,477

에쓰비방송콘텐츠투자조합(주2)
12.98%
1,531,000
1,700,000
1,090,717
1,531,122
1,095,006
1,529,454

㈜농업회사법인 새울농장유통센터
25.00%
1,000,000
1,000,000
844,350
897,175
819,643
897,175

농업회사법인㈜에쓰비팜
30.00%
60,000
60,000
60,380
60,486
60,380
60,486

합 계

10,952,215
11,361,215
5,908,643
6,411,002
5,395,302
6,571,432

(주1) 전기 이전에 전액 손상차손을 인식하였습니다. 
(주2) 지분율이 20% 미만이나 중대한 영향력을 행사하고 있어 지분법을 적용하였습니다.

(2) 관계기업 투자이익
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

지분법이익
234,799
6,223

(3) 관계기업 투자손실
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

지분법손실
334,043
377,261

7. 특수관계자 거래

(1) 당기말 현재 연결회사와 특수관계에 있는 회사의 내역은 다음과 같습니다.

구 분
회 사 명

관계기업
주)제이미인터미디어테크, 영남디엔씨(주), 파레스바이오피드(주), 
에쓰비프로젝트투자조합, 에쓰비4차산업혁명투자조합, 에쓰비방송콘텐츠투자조합, ㈜농업회사법인 새울농장유통센터, 농업회사법인(주)에쓰비팜

기 타
대양상사, 농업회사법인 청림축산,(주)조광산업, (주)태풍투자

(2) 당기와 전기 중 특수관계자와의 매출, 매입거래 및 기타 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

특수관계 구분
특수관계자명
거래내용
당기
전기

기타
(주)조광산업
대여금 증감
-
(100,000)

(주)태풍투자
임차료
646,446
711,569

임직원
임직원 외
임차료
-
186,275

대여금 증감
-
(300,000)

합 계
646,446
497,844

(3) 당기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무내역은 다음과 같습니다.

가. 당기말
 (단위 : 천원)

특수관계
 구분
특수관계자명
채 권
채 무

임차보증금
장기채권
미지급금

관계기업
농업회사법인(주)에쓰비팜
-
-
43,102

기 타
대양상사
-
990,000
-

농업회사법인 청림축산
-
500,000
-

(주)태풍투자
-
855,909
-

임직원
임직원 외
600,000
1,128,045
-

합 계
600,000
3,473,954
43,102

나. 전기말
 (단위 : 천원)

특수관계
 구분
특수관계자명
채 권
채 무

임차보증금
장기채권
미지급금

관계기업
농업회사법인(주)에쓰비팜
-
-
43,102

기 타
대양상사
-
990,000
-

농업회사법인 청림축산
-
500,000
-

(주)태풍투자
-
855,909
-

임직원
임직원 외
600,000
1,134,945
-

합 계
600,000
3,480,854
43,102

(4) 당기말 현재 최대주주 등으로부터 금융기관차입금과 관련하여 지급보증을 제공받고 있습니다. 

(5) 당기와 전기 중 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

급 여
334,468
250,024

퇴직급여
15,691
10,875

합 계
350,159
260,899

상기의 주요 경영진에는 당사활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대한 중요한 권한과 책임을가진 이사(비상임 포함)가 포함되어 있습니다.

8. 금융자산의 분류

당기말과 전기말 현재 연결회사의 금융자산 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

I. 당기손익공정가치측정금융자산
6,410,502
6,306,949

당기손익공정가치측정금융자산
6,410,502
6,306,949

II. 대여금및수취채권
25,717,873
28,613,493

매출채권
11,699,514
14,619,096

미수금
118,179
479,040

미수수익
332,715
83,780

단기대여금
1,495,107
2,259,099

장기보증금
4,329,779
2,960,503

장기채권
2,556,398
3,910,663

단기금융상품
2,370,721
1,956,679

장기금융상품
2,815,460
2,344,633

합 계(I + II )
32,128,375
34,920,442

9. 금융자산의 범주별 손익

당기와 전기 중 연결회사의 금융자산 범주별 손익구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

I. 당기손익공정가치측정금융자산
214,921
(818,955)

당기손익공정가치측정금융자산평가이익
157,400
4,115

당기손익공정가치측정금융자산처분이익
135,919
57,293

당기손익공정가치측정금융자산평가손실
(82,700)
(210,199)

당기손익공정가치측정금융자산처분손실
(6,008)
(21,639)

기타포괄손익공정가치측정금융자산감액손실
-
(1,338,083)

파생상품평가이익(손실)
-
3,555,644

사채상환손실
-
2,877,825

배당금수익
10,300
11,739

사채상환이익
10
-

Ⅱ. 매출채권 및 기타채권
247,997
(79,569)

이자수익
267,932
-

이자비용
(19,935)
(79,569)

합 계(I + II)
462,918
4,857,126

10. 매출채권및기타채권

(1) 당기말과 전기말 현재 대손충당금 차감 전 총액기준에 의한 매출채권및기타채권의 구성내역은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

매 출 채 권
11,982,875
15,828,066

대손충당금
(283,361)
(1,208,971)

단기대여금
2,740,029
3,504,021

대손충당금
(1,244,922)
(1,244,922)

미 수 금
168,539
479,040

대손충당금
(50,359)
-

미수수익
332,715
83,780

합 계
13,645,516
17,441,014

(2) 매출채권의 연령분석

가. 당기말 (단위 : 천원)

구 분
6월 이하
6월 초과
1년 이하
1년 초과
3년 이하
3년 초과
계

금
액
일 반
11,167,320
685,284
44,952
85,319
11,982,875

비 율
93.19%
5.72%
0.38%
0.71%
100.00%

나. 전기말 (단위 : 천원)

구 분
6월 이하
6월 초과
1년 이하
1년 초과
3년 이하
3년 초과
계

금
액
일 반
13,541,970
898,644
164,103
737,440
15,342,157

특수관계자
-
-
-
485,909
485,909

계
13,541,970
898,644
164,103
1,223,349
15,828,066

비 율
85.56%
5.68%
1.04%
7.73%
100.00%

11. 재고자산

당기말과 전기말 현재 재고자산의 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

평가전금액
평가충당금
장부금액
평가전금액
평가충당금
장부금액

제 품
1,925,311
(39,580)
1,885,731
1,267,190
(68,566)
1,198,624

원재료
4,332,588
-
4,332,588
1,751,342
-
1,751,342

미착원재료
9,996,825
-
9,996,825
10,198,560
-
10,198,560

부산물
15,316
-
15,316
15,859
-
15,859

저장품
102,016
-
102,016
100,382
-
100,382

상 품
244,421
-
244,421
202,553
-
202,553

합 계
16,616,477
(39,580)
16,576,897
13,535,886
(68,566)
13,467,320

당기와 전기 중 재고자산 평가와 관련하여 매출원가로 인식된 재고자산의 변동은 각각 (-)28,986 천원 및 68,566 천원입니다.

12. 기타유동자산

당기말과 전기말 현재 기타유동자산의 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

선 급 금
171,650
114,051

선 급 비 용
84,440
134,908

부가세대급금
256,667
253,498

합 계
512,757
502,457

13. 당기손익공정가치측정금융자산

당기말과 전기말 현재 당기손익공정가치측정금융자산의 내용은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

취득원가
공정가치
장부금액
장부금액

리퀴드메탈
4,560,595
33,461
33,461
29,200

에이디칩스
-
-
-
190,689

삼성바이오로직스
-
-
-
122,248

DGB금융지주
636
591
591
428

CJ제일제당
-
-
-
31,623

삼성중공우
270,944
85,629
85,629
135,091

삼일제약
-
-
-
180,209

카카오
648,101
801,000
801,000
-

삼성중공업
728
805
805
-

유동 계
5,481,004
921,486
921,486
689,488

제분회관
46,605
46,605
46,605
46,605

사료회관
10,000
10,000
10,000
10,000

부산환경개발
10,000
-
-
-

복지희망나눔이
200
200
200
200

농업회사법인세양
369,610
369,610
369,610
369,610

㈜에이스바이오메드
1,575,000
1,575,000
1,575,000
1,575,000

ubc㈜울산방송
90,000
90,000
90,000
90,000

온코빅스
1,500,000
1,500,000
1,500,000
1,500,000

㈜부산씨네파크
200,000
200,000
200,000
-

㈜지피엠
150,015
60,006
60,006
60,006

㈜리틀빅픽쳐스
7,440
5,141
5,141
7,299

㈜용필름
89,582
2,295
2,295
90,287

호루라기문화산업전문(유)
85,893
7,647
7,647
86,247

대동고려삼㈜
282,213
248,975
248,975
252,424

㈜셀러비코리아
450,051
450,051
450,051
450,051

TERASYS VINA
1,024,690
879,089
879,089
1,035,336

상북농업협동조합
21,397
21,397
21,397
21,397

새울농장
23,000
23,000
23,000
23,000

비유동 계
5,935,696
5,489,016
5,489,016
5,617,462

합 계
11,416,700
6,410,502
6,410,502
6,306,950

14. 장단기금융상품

당기말과 전기말 현재 장단기금융상품의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
종류
당기말
전기말

취득원가
공정가치
장부금액
장부금액

유 동
정기예금
2,370,720
2,370,720
2,370,720
1,956,679

비유동
장기성보험
2,809,460
2,809,460
2,809,460
2,338,633

당좌개설보증금
6,000
6,000
6,000
6,000

소 계
2,815,460
2,815,460
2,815,460
2,344,633

합 계
5,186,180
5,186,180
5,186,180
4,301,312

상기 정기예금 중 1,900,000천원은 벧엘농장의 금융기관 채무와 관련하여 담보로 제공되어 있으며, 당좌개설보증금은 당좌거래와 관련하여 담보로 제공되어 있습니다.

15. 투자부동산, 유형자산과 무형자산, 리스

(1) 투자부동산

가. 당기 중 연결회사의 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

과 목
기초
취득
처 분
감가상각비
재평가이익
재평가손실
기말

토 지
23,342,966
1,015,718
(3,591,260)
-
-
-
20,767,424

건 물
871,488
-
(412,048)
(48,786)
-
-
410,654

구 축 물
1,443
-
-
(1,442)
-
-
1

합 계
24,215,897
1,015,718
(4,003,308)
(50,228)
-
-
21,178,079

나. 전기 중 연결회사의 투자부동산 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

과 목
기초
취득(주1)
처 분
감가상각비
재평가이익(주2)
재평가손실(주2)
기말

토 지
7,556,691
13,823,901
(4,554,318)
-
7,243,681
(726,989)
23,342,966

건 물
481,977
457,035
(1)
(67,523)
-
-
871,488

구 축 물
3,177
-
(2)
(1,732)
-
-
1,443

합 계
8,041,845
14,280,936
(4,554,321)
(69,255)
7,243,681
(726,989)
24,215,897

(주1) 사용목적 변경에 의하여 유형자산에서 투자부동산으로 재분류된 금액은 13,504,688천원 입니다.

(주2) 연결회사는 상기 투자부동산 중 토지의 공정가치를 결정하기 위해 전기 중 공인된 독립기관인 경일감정평가법인의 감정평가 결과를 활용하였으며, 시장에 근거한증거를 기초로 공정가치를 결정하였습니다. 재평가는 활성시장가격에 기초하여 해당자산의 성격, 위치 및 조건의 차이를 조정하여 수행하였습니다. 전기중 재평가 기준일은 2020년 6월 30일입니다.

다. 당기말 현재 투자부동산의 공정가액은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

공정가액
토 지
건 물
구 축 물

금 액
20,767,424
410,654
1

라. 당기와 전기 중 투자부동산과 관련하여 인식한 수익과 비용은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

수입임대료
38,200
73,448

관리비용
23,794
26,991

처분이익
1,662,004
948,180

처분손실
1,160,197
-

(2) 유형자산

가. 당기 중 유형자산 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

과목
기초
취득
처분
대체
감가상각비
재평가
기말

토지
50,403,000
-
(397,540)
-
-
-
50,005,460

건물
1,311,615
17,748
(110,739)
-
(128,937)
-
1,089,687

구축물
774,695
35,972
-
-
(169,347)
-
641,320

기계장치
2,506,277
35,300
(17,044)
-
(465,447)
-
2,059,086

차량운반구
155,057
26,889
(27,561)
-
(135,493)
-
18,892

기타
460,224
255,684
(2,625)
-
(195,661)
-
517,622

사용권자산
341,202
297,996
(7,005)
-
(276,872)
-
355,321

합계
55,952,070
669,589
(562,514)
-
(1,371,757)
-
54,687,388

(주1) 정부보조금과의 상계액은 750천원이며, 상각 후의 잔액은 21,750천원입니다.

나. 전기 중 유형자산 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원) 

과목
기초
취득
처분
대체(주2)
감가상각비
재평가(주3)
기말

토지
36,613,769
-
-
(13,504,688)
-
27,293,919
50,403,000

건물
1,900,182
-
-
(437,103)
(151,464)
-
1,311,615

구축물
851,629
170,290
-
-
(247,224)
-
774,695

기계장치
3,227,896
68,041
(1)
-
(789,659)
-
2,506,277

차량운반구
487,768
26,262
(211,066)
-
(147,907)
-
155,057

기타
526,698
151,378
(2,945)
-
(214,907)
-
460,224

사용권자산
-
564,778
-
-
(223,576)
-
341,202

합계
43,607,942
980,749
(214,012)
(13,941,791)
(1,774,737)
27,293,919
55,952,070

(주1) 정부보조금과의 상계액은 750천원이며, 상각 후의 잔액은 22,500천원 입니다.
(주2) 사용목적 변경에 따라 유형자산에서 투자부동산으로 재분류된 금액은 13,504,688천원입니다.
(주3) 연결회사는 상기 유형자산 중 토지의 공정가치를 결정하기 위해 전기 중 공인된 독립기관인 경일감정평가법인의 감정평가 결과를 활용하였으며, 시장에 근거한 증거를 기초로 공정가치를 결정하였습니다. 재평가는 활성시장가격에 기초하여 해당자산의 성격, 위치 및 조건의 차이를 조정하여 수행하였습니다. 전기중 재평가 기준일은 2020년 6월 30일입니다.

(3) 무형자산

가. 당기 중 무형자산 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

계정과목
기초
취득
처분
상각
기말

산업재산권
571
-
-
(214)
357

소프트웨어
26,710
-
-
(7,183)
42,436

회원권
2,347,610
-
-
-
2,347,610

합 계
2,374,891
-
-
(7,397)
2,390,403

나. 전기 중 무형자산 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

계정과목
기초
취득
처분
상각
기말

산업재산권
785
-
-
(214)
571

소프트웨어
179
32,025
-
(5,494)
26,710

회원권
2,347,610
-
-
-
2,347,610

합 계
2,348,574
32,025
-
(5,708)
2,374,891

(4) 리스

가. 재무상태표에 인식된 금액

당기말과 전기말 현재 리스자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

사용권자산(*) :

차량운반구
277,000
314,795

건물
23,888
26,408

보증금
54,433
-

합 계
355,321
341,203

(*) 재무상태표의 '유형자산' 항목에 포함되었습니다.

당기말과 전기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

유동
185,209
104,506

비유동
177,438
238,073

합 계
362,647
342,579

나. 포괄손익계산서에 인식된 금액

당기와 전기 중 리스와 관련하여 포괄손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기
전기

사용권자산의 감가상각비 :

차량운반구
114,530
73,419

건물
83,525
150,157

보증금
78,816
-

합 계
276,871
223,576

리스부채에 대한 이자비용(금융원가)
15,877
11,198

단기리스가 아닌 소액자산 리스료
(판매비와관리비)
-
-

16. 보험가입자산

당기말 현재 연결회사가 보험에 가입한 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

보험종류
자 산
부보액
보험회사명
질권설정액
질권자
비 고

화재보험
건물,구축물,기계, 공기구, 집기
5,762,428
현대해상화재보험
2,040,000
대구은행
사료공장

〃
건물,구축물,기계, 공기구, 집기
8,398,794
현대해상화재보험
8,329,794
신한은행
제분공장

〃
건물,기계, 집기
1,166,396
현대해상화재보험
1,115,000
신한은행
제분공장

〃
건물, 기계, 집기
632,608
현대해상화재보험
-
-
제분공장

〃
건물
130,000
현대해상화재보험
-
-
임대사업장(영주)

〃
건물
200,000
현대해상화재보험
-
-
왜관물류센타

〃
건물
766,300
현대해상화재보험
766,300
수출입은행
부산 중동 오피스텔

동산종합보험
재고자산
1,500,000
현대해상화재보험
-
-
사료공장

〃
재고자산
3,800,000
현대해상화재보험
-
-
제분공장

화재보험
건물,시설,기계,집기,재고자산
970,000
현대해상화재보험
-
-
㈜큐하스

종합보험
건축물,공기구,집기,재고자산
2,995,000
현대해상화재보험
-
-
㈜에쓰비(용당)

합 계
26,321,526

12,251,094

또한, 연결회사는 상기 보험 이외에 차량운반구에 대하여 종합보험 및 책임보험에 가입하고 있으며, 소맥분에 대하여 100,000천원의 제조물배상책임보험 및 사료공장과 제분공장에 대하여 가스사고배상책임보험에 가입하고 있습니다. 

17. 기타비유동채권

당기말과 전기말 현재 기타비유동채권의 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

장 기 채 권
24,585,597
25,416,700

대손충당금
(22,029,198)
(21,506,036)

보 증 금
4,589,779
3,220,502

대손충당금
(260,000)
(260,000)

합 계
6,886,178
6,871,166

18. 금융부채의 분류

당기말과 전기말 현재 연결회사의 금융부채 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

I. 매입채무및기타채무
5,787,640
7,029,134

매입채무
2,377,930
3,236,392

미지급금
2,459,083
2,704,972

미지급비용
649,535
763,796

예수금
252,592
307,474

임대보증금
48,500
16,500

II. 기타금융부채
72,882,028
70,803,935

전환사채
-
440,064

파생상품부채
-
185,063

원화단기차입금
34,204,086
31,168,788

외화단기차입금
27,028,286
23,406,354

유동성장기부채
6,899,540
10,651,050

원화장기차입금
4,506,300
3,616,312

외화장기차입금
243,816
1,336,304

합 계
78,669,668
77,833,069

19. 금융부채의 범주별 손익

당기와 전기 중 연결회사의 금융부채 범주별 손익내용은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

I. 기타금융부채

이자비용(할인이자포함)
2,190,663
4,131,720

20. 기타유동부채

당기말과 전기말 현재 연결회사의 기타유동부채 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

선수금
821,177
620,205

단기리스부채
185,209
104,506

합 계
1,006,386
724,711

21. 전환사채

(1) 당기말 현재 지배회사가 발행한 전환사채의 발행내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
만기일
당기말이자율(%)
당기말
전기말

제 1회 무기명식 이권부
 무보증 사모 전환사채
2021년12월19일
-
-
440,064

 (2) 당기말 현재 당사가 발행한 제 1회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채는 
전액 주식전환 및 상환완료되었습니다.

22. 차입금

(1) 당기말 및 전기말 현재 장ㆍ단기차입금의 내용은 다음과 같습니다.

가. 단기차입금(원화) 
 (단위 : 천원)

차 입 처
내 역
당기말
이자율(%)
당기말
전기말

우리은행
어음할인
-
-
2,130,630

대구은행
일반자금대출(한도)
4.06
2,500,000
3,500,000

대구은행
일반자금대출(분할상환)
5.14
272,800
-

대구은행
일반자금대출(건별)
5.19
1,435,400
-

부산은행
일반자금대출(건별)
5.83
2,250,000
2,500,000

부산은행
일반자금대출(분할상환)
6.33
85,021
-

부산은행
일반자금대출(분할상환)
-
-
83,734

부산은행
일반자금대출(한도)
5.23
1,455,000
1,455,000

수출입은행
수입자금대출
6.82
6,650,000
8,180,000

신한은행
일반자금대출(한도)
3.72
6,500,000
200,000

신한은행
일반자금대출(건별)
3.53
5,000,000
5,000,000

IBK저축은행
일반자금대출
5.80
7,500,000
7,500,000

MG손해보험
보험약관대출
2.85
240,000
-

부산은행
일반자금대출
-
-
303,559

기타
운영자금
0.0
315,865
315,864

합 계
34,204,086
31,168,787

나. 단기차입금(외화) 
 (단위 : 천원)

차 입 처
내 역
당기말 이자율(%)
당기말
전기말

농협은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
1,782,933
2,790,972

신한은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
12,680,644
8,468,767

우리은행
원재료구매
-
-
1,029,973

대구은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
7,999,987
6,242,856

부산은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
4,358,355
3,817,764

산업은행
원재료구매
-
-
928,360

기타
원재료구매
5.5 ~ 6.5
206,367

127,661

합 계
27,028,286
23,406,353

다. 장기차입금(원화)
 (단위 : 천원)

차 입 처
내 역
당기말
이자율(%)
당기말
전기말

대구은행
축산발전기금대출
3.00
3,268,000
10,483,400

대구은행
축산발전기금대출
2.50
2,780,000
-

대구은행
일반자금대출
5.14
727,200
-

국민은행
일반자금대출
-
-
1,000,000

KB생명外
보험약관대출
3.70
1,170,000
340,000

RCI파이낸셜코리아
재고금융
-
-
28,014

기타
운영자금
9.6
8,312
-

소 계
7,953,512
11,851,414

유동성장기차입금
(3,447,212)
(8,235,102)

합 계
4,506,300
3,616,312

라. 장기차입금(외화)
 (단위 : 천원)

차 입 처
내 역
당기말 이자율(%)
당기말
전기말

농협은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
554,979
1,237,688

신한은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
3,083,819
2,393,138

기타
운영자금
9.6 ~ 10.1
57,346
121,426

소 계
3,696,144
3,752,252

유동성장기차입금
(3,452,328)
(2,415,948)

합 계
243,816
1,336,304

당기말 현재 6개월 USD LIBOR 금리는 0.34%이며, 가산금리는 은행별로 0.2% ~ 1.0%로 상이합니다.

(2) 당기말 현재 장기차입금 상환계획은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
22년01월~22년12월
23년01월~23년12월
24년01월 이후
합 계

원 화
3,447,212
4,023,600
482,700
7,953,512

외 화
3,452,328
243,816
-
3,696,144

합 계
6,899,540
4,267,416
482,700
11,649,656

23. 퇴직급여채무

연결회사는 종업원을 위하여 퇴직급여제도를 운영하고 있으며, 이 제도에 따르면 종업원의 퇴직시 근속 1년당 최종 3개월 평균급여에 지급률 등을 가감한 금액을 지급하도록 하고 있습니다. 사외적립자산과 확정급여채무의 보험수리적평가는 연금계리방식을 사용하여 적격성이 있는 독립적인 보험계리법인인 지아보험계리컨설팅에 의하여 수행되었습니다.

(1) 당기말과 전기말 현재 재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

확정급여채무의 현재가치
4,036,623
4,458,245

사외적립자산의 공정가치
(3,630,661)
(3,281,453)

국민연금전환금
(40,411)
(40,410)

재무상태표상 부채
365,551
1,136,382

(2) 당기와 전기 중 확정급여채무의 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

기초확정급여채무
4,458,245
4,732,343

당기근무원가
547,452
543,041

이자원가
45,657
56,116

퇴직급여지급액
(511,586)
(553,574)

보험수리적손익
(503,145)
(319,681)

기말확정급여채무
4,036,623
4,458,245

(3) 당기와 전기 중 퇴직급여제도와 관련하여 인식된 손익은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

당기근무원가
512,160
508,656

순확정급여부채(자산)의 순이자
(10,411)
(37,920)

합 계
501,749
470,736

(4) 당기와 전기 중 사외적립자산의 공정가치 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

기초사외적립자산의 공정가치
3,281,453
2,972,725

사용자기여금
777,175
582,566

사외적립자산의 기대수익
56,078
78,687

보험수리적손익
(38,658)
(44,838)

지급액
(445,386)
(307,687)

기말사외적립자산의 공정가치
3,630,662
3,281,453

(5) 당기 및 전기 중 연결회사가 보험수리적평가를 위하여 사용한 주요 가정은 다음과 같습니다.

구 분
당기(%)
전기(%)

할인율
2.91
2.32

기대임금상승률
3.90
3.90

(6) 민감도분석

당기말 현재 다른 모든 가정이 유지될 때, 유의적인 보험수리적 가정이 발생가능한합리적인 범위 내에서 변동할 경우 확정급여채무에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
증가
감소

할인율의 1% basis point 변동
150,346
(131,080)

미래임금상승률의 1% 변동
146,999
(130,859)

보험수리적 가정들 사이에는 상관관계가 있으므로 가정의 변동이 독립적으로 발생되지 않을 것이기 때문에 상기의 민감도 분석은 확정급여채무의 실제변동을 나타내지 않을 것입니다. 또한 상기의 민감도 분석에서 확정급여채무의 현재가치는 재무상태표상 확정급여채무를 측정하는 데 적용한 예측단위적립방식을 사용하여 측정되었습니다.

(7) 확정급여채무의 만기구성에 대한 정보

당기말 현재 확정급여채무의 만기구성정보는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
1년미만
1~3년미만
3~6년미만
6~10년미만
10년 이상
합계

지급액
2,194,695
233,625
435,466
571,971
600,866
4,036,623

(주1) 당기말 일반직 확정급여채무의 기대잔존근무년수는 8.17년입니다.

24. 자본금 및 기타자본항목

(1) 당기말과 전기말 현재 자본금과 납입자본의 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

수권주식수
500,000,000주
500,000,000주

전액납입된 보통주식수
28,269,988주
27,179,476주

주당액면가액
500원
500원

자본금
14,134,994
13,589,738

(2) 당기말과 전기말 현재 기타자본항목의 내역은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

주식발행초과금
24,115,558
22,291,720

자기주식처분이익
3,938,292
3,938,292

자기주식
(1,400,056)
(1,400,056)

해외사업환산차
(17,262)
(347,928)

종속기업자본변동
375,569
375,569

자산재평가차익
41,657,775
42,947,931

합 계
68,669,876
67,805,528

(3) 당기말과 전기말 현재 지배회사가 보유하고 있는 자기주식은 다음과 같습니다. (단위 : 천원)

취득경위
종 류
당기말
전기말

주식수(주)
금 액
주식수(주)
금 액

경영권보호 및
주식가격안정
보통주
1,300,000
1,400,056
1,300,000
1,400,056

지배회사는「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제165조의 2규정에 의거 경영권보호 및 자사 주식가격의 안정을 위해 자기주식을 취득하여 기타자본항목에 계상하고 있습니다.

25. 이익잉여금

당기말과 전기말 현재 이익잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

법정적립금
800,000
800,000

이익준비금(주1)
800,000
800,000

임의적립금
4,800,000
4,800,000

배당평균적립금
4,000,000
4,000,000

임의적립금
800,000
800,000

미처분이익잉여금
(36,033,309)
(27,955,563)

합 계
(30,433,309)
(22,355,563)

(주1) 당사는 상법의 규정에 따라 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하도록 되어 있으며, 동 이익준비금은 이익배당 목적으로 사용될 수 없으며 자본전입 또는 결손보전에만 사용이 가능합니다.

26. 판매비와관리비

당기와 전기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

급여
4,365,059
4,647,380

퇴직급여
382,494
566,606

복리후생비
776,948
808,229

여비교통비
95,408
84,169

통신비
71,845
69,531

수도광열비
78,837
100,441

세금과공과
551,810
425,188

임차료
994,649
1,281,526

감가상각비
716,869
720,164

수선비
130,262
66,134

접대비
427,088
545,523

광고선전비
13,457
23,487

경상연구개발비
96,228
83,146

운반비
2,221,704
2,108,366

판매수수료
124,426
58,060

대손상각비
(170,615)
7,142,732

교육훈련비
13,038
30,800

도서인쇄비
12,525
10,076

지급수수료
1,560,215
1,012,415

소모품비
209,503
170,274

차량관리비
538,875
381,424

보험료
27,092
39,065

보관료
-
7,121

판촉비
-
85,487

무형자산상각비
20,411
17,055

기타
6,479
20,466

합 계
13,264,607
20,504,865

27. 기타수익

당기와 전기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

수입조출료
77,548
69,726

수입임대료
34,600
69,848

외환차익
11,179
1,147,022

외화환산이익
553
1,671,608

대손충당금환입
248,141
-

유형자산처분이익
258,832
42,681

투자자산처분이익
1,662,004
948,180

수입수수료
18,478
246,732

잡이익
929,954
162,055

합 계
3,241,289
4,357,852

28. 기타비용

당기와 전기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

지급조출료
54,044
25,209

외환차손
1,775,255
1,107,927

외화환산손실
553,827
522

기타의대손상각비
-
6,867,080

기부금
84,612
86,509

유형자산처분손실
131,292
49,330

투자자산처분손실
1,160,197
-

투자자산손상차손
-
172,386

재평가손실
-
726,990

잡손실
148,775
123,026

합 계
3,908,002
9,158,979

29. 금융수익

당기와 전기 중 금융수익의 구성내역은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

이자수익
433,646
369,966

배당금수익
10,300
11,739

당기손익공정가치측정금융자산처분이익
135,919
57,293

당기손익공정가치측정금융자산평가이익
157,400
4,116

파생상품평가이익
-
3,555,644

사채상환이익
10
-

합 계
737,275
3,998,758

30. 금융비용

당기와 전기 중 금융비용의 구성내역은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

이자비용
2,190,663
4,131,720

당기손익공정가치측정금융자산처분손실
6,008
21,639

당기손익공정가치측정금융자산평가손실
82,700
210,199

사채상환손실
-
2,877,825

투자자산손상차손
-
1,338,083

합 계
2,279,371
8,579,466

31. 법인세비용

(1) 법인세비용의 세부내역
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

일시적차이의 증감
(4,605,865)
(3,103,246)

자본에 직접 반영된 이연법인세
818,585
2,140,087

총이연법인세
(3,787,280)
(963,159)

법인세비용
2,772,566
(4,421,533)

(2) 법인세비용차감전순이익에 대한 법인세비용과 가중평균세율을 사용하여 이론적으로 계산된 금액과의 차이내역
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

법인세비용차감전순손익
(6,938,691)
(20,061,601)

적용법인세율로 계산된 법인세비용
(1,526,512)
(4,413,552)

법인세 효과 :

- 세무상 차감되지 않는 비용
300,268
159,258

- 세무상 차감되지 않는 수익
(484)
(10,645)

- 기 타
3,999,294
(156,594)

법인세비용
2,772,566
(4,421,533)

(3) 기타포괄손익의 각 구성항목과 관련된 법인세효과 

(단위 : 천원)

구 분
당기
전기

반영전
법인세효과
반영후
반영전
법인세효과
반영후

재측정요소
409,994
(90,199)
319,795
44,864
(9,870
34,994

토지재평가이익
-
-
-
34,537,601
(7,598,272)
26,939,329

합 계
409,994
(90,199)
319,795
34,582,465
(7,608,142)
26,974,323

(4) 당기와 전기 중 자본에 직접 반영된 법인세효과는 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

재측정요소
(90,199)
(9,870)

토지재평가이익
363,890
(7,598,272)

합 계
273,691
(7,608,142)

(5) 이연법인세자산과 부채의 회수 및 결제시기는 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

이연법인세자산

12개월 후에 회수될 이연법인세자산
5,172,281
6,831,767

12개월 이내에 회수될 이연법인세자산
3,539,341
4,999,609

소 계
8,711,622
11,831,376

이연법인세부채

12개월 후에 결제될 이연법인세자산
(11,544,831)
(11,889,342)

12개월 이내에 결제될 이연법인세자산
(954,071)
(905,193)

소 계
(12,498,902)
(12,794,535)

'이연법인세자산(부채) 순액
(3,787,280)
(963,159)

(6) 당기와 전기 중 동일 과세당국과 관련된 금액을 상계하기 위하여 이전의 이연법인세자산과 부채의 변동내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

가. 당기

구 분
당 기 초
손익계산서
기타포괄손익
당 기 말

이연법인세부채

토지
(11,889,342)
-
344,511
(11,544,831)

퇴직보험예치금
(721,689)
(76,824)
-
(798,513)

파생상품평가이익
(27,946)
27,946
-
-

미수수익
(155,558)
-
-
(155,558)

소 계
(12,794,535)
(48,878)
344,511
(12,498,902)

이연법인세자산

재고자산평가손실
15,085
(6,377)
-
8,708

연월차수당
43,492
(7,931)
-
35,561

감가상각비
20,317
(10,077)
-
10,240

전환사채이자
11,125
(11,125)
-
-

퇴직급여충당부채
668,877
172,351
-
841,228

지분법투자주식
991,182
(991,182)
-
-

대손금
1,191,996
(1,191,996)
-
-

단기투자자산
1,943,141
(837,581)
-
1,105,560

대손충당금
3,841,551
480,794
-
4,322,345

이월결손금
2,981,534
(593,554)
-
2,387,980

이월세액공제
123,076
(123,076)
-
-

소 계
11,831,376
(3,119,754)
-
8,711,622

순 액
(963,159)
(3,168,632)
344,511
(3,787,280)

나. 전기

구 분
당 기 초
손익계산서
기타포괄손익
당 기 말

이연법인세부채

토지
(5,317,745)
1,026,675
(7,598,272)
(11,889,342)

퇴직보험예치금
(653,769)
(67,920)
-
(721,689)

파생상품평가이익
(419,370)
391,424
-
(27,946)

미수수익
(155,558)
-
-
(155,558)

소 계
(6,546,442)
1,350,179
(7,598,272)
(12,794,535)

이연법인세자산

재고자산평가손실
-
15,085
-
15,085

선수수익
23,954
(23,954)
-
-

연월차수당
9,126
34,366
-
43,492

감가상각비
17,048
3,269
-
20,317

전환사채이자
478,387
(467,262)
-
11,125

퇴직급여충당부채
673,987
(5,110)
-
668,877

지분법투자주식
991,182
-
-
991,182

대손금
1,229,520
(37,524)
-
1,191,996

단기투자자산
826,627
1,116,514
-
1,943,141

대손충당금
2,239,313
1,602,238
-
3,841,551

이월결손금
2,127,142
854,392
-
2,981,534

이월세액공제
70,242
52,834
-
123,076

소 계
8,686,528
3,144,849
-
11,831,376

순 액
2,140,087
4,495,027
(7,598,272)
(963,159)

32. 비용의 성격별 분류

당기와 전기 중 발생한 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

제품의 변동
(796,949)
711,227

상품등 기타재고자산의 변동
(41,868)
(112)

원재료와 부산물의 사용액
59,738,788
51,923,259

원재료등의 판매
4,531,122
8,387,652

종업원급여 및 퇴직급여
7,073,027
7,288,980

감가상각
1,336,758
1,352,622

전력비와 연료비
1,367,144
1,383,073

경상연구개발비
382,159
514,427

지급수수료
1,807,079
1,228,396

운반비
2,207,433
2,108,366

기타
5,918,081
12,734,915

매출원가 및 영업비용의 합계
83,522,774
87,632,805

33. 주당이익(손실)

(1) 당기 기본주당이익(손실)의 산출내용은 다음과 같습니다.

가. 가중평균유통보통주식수 산정
 (단위 : 원, 주)

일 자
거래내역
가중치
유통주식수
가중평균

전기이월
-
365/365
25,879,476
25,879,476

2021.01.18
전환사채전환
348/365
218,102
207,944

2021.02.10
전환사채전환
325/365
872,410
776,803

합 계
26,864,223

나. 기본주당이익(손실)
 (단위 : 원, 주)

구 분
당기

① 당기순이익(손실)
(9,710,851,282)

② 가중평균유통보통주식수
26,864,223

③ 기본주당이익(손실)(① /②)
(361)

(2) 전기 기본주당이익(손실)의 산출내용은 다음과 같습니다.

가. 가중평균유통보통주식수 산정
 (단위 : 원, 주)

일 자
거래내역
가중치
유통주식수
가중평균

전기이월
-
366/366
19,500,000
19,500,000

2020.04.21
전환사채 전환
255/366
6,379,476
1,382,504

합 계
20,882,504

나. 기본주당이익(손실)
 (단위 : 원, 주)

구 분
전기

① 전기순이익(손실)
(15,640,112,672)

② 가중평균유통보통주식수
20,882,504

③ 기본주당이익(손실)(① /②)
(749)

(3) 당기와 전기 순손실이 발생하여 잠재적 보통주의 희석화 효과가 없으므로 희석주당손익을 산정하지 않았습니다.

34. 담보제공자산

(1) 당기말 현재 연결회사의 채무를 위하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내용은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
담보제공자산
장부가액
담보설정금액
차입금종류
채무금액
담보권자

유형자산,
투자부동산
토지(경주시 구정동)
토지, 건물(김천시 화전리)
900,278
26,000,000
기한부외화지급보증외
28,601,403
신한은행

토지,건물,기계
 (제분공장)
43,693,740

토지,건물,기계
 (제분공장)
11,400,000
일반자금대출
7,500,000
IBK저축은행

토지(춘천시 후평동, 경주시 북토리,양산시 용당동)
오피스텔(해운대구 중동)
4,724,128
5,010,662
수입자금대출
6,650,000
수출입은행

토지,건물,기계
 (사료공장)
7,377,971
9,000,000
기한부외화지급보증외
20,152,659
대구은행

임야
(남구 용당동)
10,066,708
4,800,000

토지
 (상북면 외석리)
1,932,381
3,000,000
일반자금대출
3,790,021
부산은행

장기금융상품
장기성예금(보험)
1,717,249
1,410,000
보험약관대출
1,410,000
KB생명외

합 계
70,412,455
60,620,662

68,104,083

수출입은행의 수입자금자금대출과 관련하여 연결회사의 재고자산에 15,600,000천원의 양도담보계약이 설정되어 있으며, 당좌거래와 관련하여 당좌개설보증금 6,000천원이 담보로 제공되어 있습니다.

(2) 당기말 현재 타인의 채무를 위하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내용은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

담보제공처
자산구분
담보제공액
금융기관

벧엘농장(주)
정기예탁금
1,900,000
축산업협동조합

35. 지급보증

(1) 당기말과 전기말 현재 연결회사가 제공받고 있는 보증내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

보험회사
피보증회사
내 역
지급보증금액

당기말
전기말

서울보증보험
(주)한탑
공탁보증보험 등
221,267
235,600

(2) 당기말과 전기말 현재 연결회사가 제공하고 있는 보증내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

피보증회사
보증내역
보증금액

당기말
전기말

벧엘농장(주)
사료구매자금대출
3,700,000
3,700,000

(주)양정산업
운전자금대출
-
828,000

새울농장유통센터
운전자금대출
540,000
600,000

합 계
원화
4,240,000
5,128,000

36. 채무인수약정

지배회사는 2021년 7월 23일자로 대성농장의 IBK저축은행 일반자금대출 2,500백만원에 대하여 IBK저축은행과 채무인수약정을 체결하였습니다.

37. 약정사항

(1) 당기말 현재 금융기관 등과 약정 내용은 다음과 같습니다.

(원화단위 : 천원)

금융기관명
구 분
한도액
사용액
미사용액

신한은행
일반자금대출(한도)
6,500,000
6,500,000
-

일반자금대출(건별)
5,000,000
5,000,000
-

할인어음
500,000
-
500,000

기한부외화지급보증(주1)
USD14,474,652
USD14,425,477
USD49,175

농협은행
기한부외화지급보증(주1)
USD4,000,000
USD3,705,766
USD294,234

부산은행
일반자금대출(건별)
3,000,000
2,250,000
-

일반자금대출(분할상환)
250,000
85,021
-

일반자금대출(한도)
1,455,000
1,455,000
-

할인어음
1,200,000
-
1,200,000

기한부외화지급보증(주1)
USD4,900,000
USD3,679,919
USD1,220,081

대구은행
일반자금대출(한도)
2,500,000
2,500,000
-

일반자금대출(분할상환)

1,000,000
1,000,000
-

일반자금대출(건별)
1,435,400
1,435,400
-

축산발전기금대출
6,048,000
6,048,000
-

할인어음
1,000,000
-
1,000,000

기한부외화지급보증(주1)
USD8,000,000
USD7,734,508
USD265,492

하나은행
전자방식외담대(주2)
1,100,000
-
1,100,000

수출입은행
수입자금대출
6,650,000
6,650,000
-

IBK저축은행
일반자금대출
7,500,000
7,500,000
-

KB생명外
보험약관대출
1,410,000
1,410,000
-

합 계
원 화
45,633,421
41,833,421
3,800,000

외 화
USD31,374,652
USD29,545,670
USD1,828,982

(주1) 상기 기한부외화지급보증의 사용액 중 USD 25,694,404은 당사의 외화차입금으로 계상되어 있으며, 나머지 USD 3,851,265은 물품수입을 위한 L/C 인수전 금액입니다.

(주2) 하나은행 전자방식외담대 한도는 지배회사가 판매기업으로서, 보유중인 매출채권을 할인할 수 있는 한도입니다.

또한, 당기말 현재 연결회사는 신한은행과 2022년 1월 4일을 실행일로 하는 USD 320,000의 선물환계약(약정환율 1USD=1,184.85원)을 체결하고 있습니다.

(2) 당기말 현재 지배회사가 피고로 계류중인 소송사건 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

사건번호
계류법원
사건명
원고
소가
진행상황

2021가합101832
부산지법 동부지원
주주총회결의취소
주식회사 씨엔킴외 5명
100,000
1심 계류중

38. 환경정책 등 

연결회사는 2000년 중 ISO 9001 품질경영시스템 인증 및 2001년 중 ISO 14001 환경경영시스템 인증 및 2008년 중 ISO 22000 식품안전경영시스템 인증을 취득하였습니다. 또한, 제조과정에서 발생하는 부산물 및 폐기물은 (주)에너지네트웍, 파란환경산업 등에 위탁하여 처리하고 있습니다.

39. 현금흐름표

(1) 당기와 전기 중 영업으로부터 창출된 현금 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

당기순이익(손실)
(9,711,257)
(15,640,068)

손익조정
3,842,524
13,541,053

감가상각비
1,440,245
1,414,724

무형자산상각비
20,411
17,054

퇴직급여
533,862
566,606

외화환산손실
553,828
55,869

당기손익공정가치측정금융자산평가이익
82,700
180,409

당기손익공정가치측정금융자산처분이익
6,008
21,639

투자부동산처분손실
1,160,197
-

대손상각비
(170,615)
7,142,724

기타의 대손상각비(환입)
(248,141)
6,184,111

전환사채 이자
1
953,458

유형자산평가손실
-
764,799

유형자산처분손실
131,292
49,329

장기투자자산손상차손
-
1,338,083

이자비용
218,827
762,546

사채상환손실
-
3,043,365

장기투자자산평가손실
-
1,388,082

법인세비용
2,772,566
(4,421,533)

당기손익공정가치측정금융자산평가손실
(157,400)
(4,116)

당기손익공정가치측정금융자산처분손실
(135,919)
(57,293)

유형자산처분이익
(258,832)
(42,682)

투자부동산처분이익
(1,662,004)
(948,180)

외화환산이익
(553)
(1,147,544)

파생상품평가이익
-
(3,555,644)

배당금수익
(10,300)
(11,740)

이자수익
(433,646)
(153,013)

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동
(317,140)
4,293,228

매출채권 감소(증가)
2,919,581
2,882,472

선급금 감소(증가)
(57,599)
525,804

선급비용 감소(증가)
50,469
12,668

부가세대급금 감소(증가)
(3,170)
30,590

기타당좌자산 감소(증가)
(34,638)
58,143

재고자산 감소(증가)
(3,109,577)
26,296

매입채무 증가(감소)
(1,040,364)
(1,881,492)

선수금 증가(감소)
200,972
193,175

퇴직급여부채
-
1,136,381

선수수익 증가(감소)
-
(135,434)

예수금 증가(감소)
(54,883)
(436,021)

미지급비용의 증가(감소)
(114,260)
188,802

퇴직금지급 증가(감소)
(128,463)
(194,966)

퇴직신탁예치금 증가(감소)
106,520
(308,728)

국민연금전환금 증가(감소)
-
1,325

장기채권의 감소(증가)
942,264
-

영업으로부터 창출된 현금흐름
(6,191,881)
(2,144,219)

(2) 당기와 전기 중 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기
전기

장기차입금의 유동성대체
6,899,540
9,716,111 

전환권조정
400,000
11,699,978

(3) 재무활동에서 생기는 부채의 변동내역

- 당기 (단위: 천원)

구 분
당 기 초
현금흐름
비현금거래
당 기 말

유동성 대체
이자비용
기타

단기차입금
54,575,142
6,657,230

61,232,372

유동성장기부채
10,651,050
(10,651,050)
6,899,540

6,899,540

유동성전환사채
400,022
(22)

400,000
0

장기차입금
4,952,616
6,697,041
(6,899,540)

4,750,117

리스부채(유동)
299,015

(113,806)
185,209

리스부채(비유동)
51,353

126,085
177,438

합 계
70,929,199
2,703,198

412,279
73,244,675

- 전기 (단위: 천원)

구 분
잔 기 초
현금흐름
비현금거래
전 기 말

유동성 대체
이자비용
기타

단기차입금
48,782,236
5,792,906

54,575,142

유동성장기부채
4,393,674
(3,458,735)
9,716,111

10,651,050

유동성전환사채
17,200,000
(5,100,000)

11,699,978
400,022

장기차입금
9,716,111
4,952,616
(9,716,111)

4,952,616

리스부채(유동)

104,506
299,015

리스부채(비유동)

238,073
51,353

합 계
80,092,022
2,186,787

12,042,557
70,929,199

40. 코로나바이러스감염증-19(COVID-19)의 영향

코로나바이러스감염증-19(COVID-19)의 확산은 국내외 경제에 중대한 영향을 미치고 있습니다. 이는 생산성 저하와 매출의 감소나 지연, 기존 채권의 회수 등에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 이로 인해 연결회사의 재무상태와 재무성과에도 부정적인 영향이 발생할수 있습니다.

재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 코로나바이러스감염증-19(COVID-19)에 따른 불확실성의 변동에 따라 조정될 수 있으며, 코로나바이러스감염증-19(COVID-19)로 인하여 연결회사의 사업, 재무상태 및 경영성과 등에 미칠 궁극적인 영향은 현재 예측할 수 없습니다.

41. 계속기업 관련 중요한 불확실성

연결회사는 2021년 12월 31일로 종료되는 보고기간에 순손실 9,711백만원이 발생하였으며, 유동부채가 유동자산보다 37,823백만원 더 많음을 나타내고 있습니다. 이러한 사건이나 상황은 계속기업으로서의 존속능력에 유의적 의문을 제기할 만한 중요한 불확실성이 존재함을 나타냅니다. 

연결회사는 유가증권과 회원권의 매각, 대여금 회수, 부동산 매각 등을 통하여 유동성을 개선하고 운영자금을 확보할 계획입니다. 이러한 방안들은 대내외적 변수에 따라 실현가능성을 합리적으로 예측하기 어려우며, 이와 같은 불확실성의 최종결과로 계속기업가정이 타당하지 않을 경우에 발생할 수도 있는 자산과 부채의 금액 및 분류표시와 관련 손익항목에 대한 수정사항은 당기 연결재무제표에 반영되어 있지 않습니다.

4. 재무제표

재무상태표

제 63 기 2021.12.31 현재

제 62 기 2020.12.31 현재

제 61 기 2019.12.31 현재

(단위 : 원)

제 63 기

제 62 기

제 61 기

자산

유동자산

31,266,637,890

30,698,918,044

48,061,182,893

현금및현금성자산

1,917,654,671

319,864,026

4,221,500,408

기타유동금융자산

2,821,486,512

2,589,487,099

2,721,878,144

매출채권 및 기타유동채권

11,053,579,794

15,023,185,067

28,766,633,309

재고자산

14,992,732,147

12,335,141,866

11,275,781,424

기타유동자산

432,110,356

417,610,596

1,007,336,118

당기법인세자산

49,074,410

13,629,390

68,053,490

비유동자산

101,957,701,666

105,776,511,474

77,773,169,336

비유동금융자산

6,606,874,721

5,935,409,335

6,780,897,451

종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산

10,527,201,500

10,819,201,500

14,469,201,500

투자부동산

21,178,079,035

24,215,895,531

8,041,845,018

유형자산

52,753,204,869

53,752,396,608

40,599,723,463

영업권 이외의 무형자산

2,390,394,899

2,374,868,405

2,348,394,865

장기매출채권 및 기타비유동채권

8,501,946,642

8,678,740,095

3,393,019,800

이연법인세자산

0

0

2,140,087,239

자산총계

133,224,339,556

136,475,429,518

125,834,352,229

부채

유동부채

72,816,038,636

70,989,678,579

77,441,138,061

매입채무 및 기타유동채무

4,300,877,670

5,251,024,512

8,096,282,024

단기금융부채

67,601,368,071

65,084,533,001

68,874,179,809

당기법인세부채

0

0

0

기타유동부채

913,792,895

654,121,066

470,676,228

비유동부채

8,441,380,412

6,694,014,355

10,889,755,731

장기금융부채

4,692,769,666

4,822,877,315

9,410,893,104

기타비유동부채

245,937,621

274,572,977

486,500,000

이연법인세부채

3,787,279,700

963,158,915

0

퇴직급여부채

(284,606,575)

633,405,148

992,362,627

부채총계

81,257,419,048

77,683,692,934

88,330,893,792

자본

자본금

14,134,994,000

13,589,738,000

10,400,000,000

보통주자본금

14,134,994,000

13,589,738,000

10,400,000,000

기타자본구성요소

68,311,568,755

67,777,887,641

34,880,817,520

이익잉여금(결손금)

(30,479,642,247)

(22,575,889,057)

(7,777,359,083)

자본총계

51,966,920,508

58,791,736,584

37,503,458,437

자본과부채총계

133,224,339,556

136,475,429,518

125,834,352,229

포괄손익계산서

제 63 기 2021.01.01 부터 2021.12.31 까지

제 62 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 61 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

(단위 : 원)

제 63 기

제 62 기

제 61 기

수익(매출액)

67,025,356,218

60,187,401,122

64,344,067,160

매출원가

61,728,361,650

54,872,931,511

60,212,953,354

매출총이익

5,296,994,568

5,314,469,611

4,131,113,806

판매비와관리비

9,229,959,343

15,387,540,513

11,180,648,518

영업이익(손실)

(3,932,964,775)

(10,073,070,902)

(7,049,534,712)

기타이익

2,333,457,189

3,994,043,890

2,569,331,073

기타손실

3,747,713,826

8,192,806,223

2,033,219,049

금융수익

719,008,664

3,973,096,287

4,965,789,768

금융원가

2,225,394,172

8,462,661,888

5,325,148,686

종속기업투자이익

0

0

0

종속기업투자손실

0

3,650,000,000

0

관계기업투자이익

0

0

0

관계기업투자손실

0

0

0

법인세비용차감전순이익(손실)

(6,853,606,920)

(22,411,398,836)

(6,872,781,606)

법인세비용

2,717,680,736

(4,504,896,084)

(1,644,153,658)

계속영업이익(손실)

(9,571,287,656)

(17,906,502,752)

(5,228,627,948)

당기순이익(손실)

(9,571,287,656)

(17,906,502,752)

(5,228,627,948)

기타포괄손익

377,378,358

26,974,322,480

(176,530,040)

총포괄손익

(9,193,909,298)

9,067,819,728

(5,405,157,988)

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)

(356)

(857)

(268)

희석주당이익(손실) (단위 : 원)

0

0

0

자본변동표

제 63 기 2021.01.01 부터 2021.12.31 까지

제 62 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 61 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

(단위 : 원)

자본

자본금

기타자본구성요소

이익잉여금

자본 합계

2019.01.01 (기초자본)

10,400,000,000

35,009,387,319

(2,500,770,894)

42,908,616,425

매도가능증권평가이익

0

(128,569,799)

0

(128,569,799)

회계정책변경에 따른 증가(감소)

0

0

0

0

배당금지급

0

0

0

0

자기주식 거래로 인한 증감

0

0

0

0

당기순이익(손실)

0

0

(5,228,627,948)

(5,228,627,948)

기타거래

0

0

0

0

전환사채 전환

0

0

0

0

보험수리적손익

0

0

(47,960,241)

(47,960,241)

재평가차액

0

0

0

0

기타포괄손익공정가치금융자산

0

0

0

0

2019.12.31 (기말자본)

10,400,000,000

34,880,817,520

(7,777,359,083)

37,503,458,437

2020.01.01 (기초자본)

10,400,000,000

34,880,817,520

(7,777,359,083)

37,503,458,437

매도가능증권평가이익

0

0

0

0

회계정책변경에 따른 증가(감소)

0

0

0

0

배당금지급

0

0

0

0

자기주식 거래로 인한 증감

0

0

0

0

당기순이익(손실)

0

0

(17,906,502,752)

(17,906,502,752)

기타거래

0

26,939,328,889

0

26,939,328,889

전환사채 전환

3,189,738,000

9,030,720,419

0

12,220,458,419

보험수리적손익

0

0

34,993,591

34,993,591

재평가차액

0

(3,072,979,187)

3,072,979,187

0

기타포괄손익공정가치금융자산

0

0

0

0

2020.12.31 (기말자본)

13,589,738,000

67,777,887,641

(22,575,889,057)

58,791,736,584

2021.01.01 (기초자본)

13,589,738,000

67,777,887,641

(22,575,889,057)

58,791,736,584

매도가능증권평가이익

0

0

0

0

회계정책변경에 따른 증가(감소)

0

0

0

0

배당금지급

0

0

0

0

자기주식 거래로 인한 증감

0

0

0

0

당기순이익(손실)

0

0

(9,571,287,656)

(9,571,287,656)

기타거래

0

0

0

0

전환사채 전환

545,256,000

1,823,837,222

0

2,369,093,222

보험수리적손익

0

0

377,378,358

377,378,358

재평가차액

0

(1,290,156,108)

1,290,156,108

0

기타포괄손익공정가치금융자산

0

0

0

0

2021.12.31 (기말자본)

14,134,994,000

68,311,568,755

(30,479,642,247)

51,966,920,508

현금흐름표

제 63 기 2021.01.01 부터 2021.12.31 까지

제 62 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 61 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

(단위 : 원)

제 63 기

제 62 기

제 61 기

영업활동현금흐름

(4,957,113,069)

(4,592,479,462)

(592,986,993)

영업활동으로인한자산ㆍ부채의변동

(5,658,390,137)

(4,533,662,784)

32,121,298

이자수취(영업)

415,379,639

127,722,296

292,365,008

배당금수취(영업)

10,299,770

11,739,030

20,532,880

이자지급(영업)

198,088,550

(184,648,614)

(808,881,677)

법인세납부(환급)

77,509,109

(13,629,390)

(129,124,502)

투자활동현금흐름

1,925,861,146

3,796,387,699

(2,798,273,192)

단기투자자산의 감소

611,989,265

902,327,090

3,382,760,500

단기금융상품의 처분

0

0

0

대여금의 감소

1,461,570,000

7,213,859,080

4,099,865,940

장기투자증권의 감소

49,461,500

0

0

장기금융상품의 처분

33,775,200

1,900,000

1,162,020,000

미수금의 감소

4,587,392,125

6,019,238,087

3,499,346,834

관계기업에 대한 투자자산의 처분

922,000,000

0

500,000,000

종속기업투자주식의 처분

0

0

0

장기채권의 감소

0

0

0

유형자산의 처분

542,845,752

5,272,685,925

3,840,000,000

무형자산의 처분

0

0

0

보증금의 감소

5,714,118,000

1,708,166,930

3,091,651,858

투자부동산의 처분

4,003,307,672

0

0

대여금의 증가

(695,347,000)

(7,655,402,984)

(3,019,899,402)

단기투자자산의 취득

(843,988,678)

0

(4,900,000,000)

장기투자증권의 증가

(249,461,500)

(494,494,864)

(1,691,022,477)

장기금융상품의 취득

(505,240,586)

(910,576,690)

(459,516,086)

미수금의 증가

(4,276,900,963)

(5,740,515,107)

(3,670,326,564)

종속기업에 대한 투자자산의 취득

0

0

(920,000,000)

관계기업에 대한 투자자산의 취득

(630,000,000)

0

(1,180,000,000)

임차보증금의 증가

0

0

0

무형자산의 취득

0

(32,025,000)

0

보증금의 증가

(7,156,977,613)

0

(2,474,254,290)

투자부동산의 취득

(1,015,718,368)

(1,143,527,638)

0

유형자산의 취득

(626,963,660)

(1,345,247,130)

(4,058,899,505)

재무활동현금흐름

4,629,042,568

(3,105,544,619)

(2,596,088,635)

단기차입금의 증가

88,630,468,676

168,543,433,688

206,733,889,471

미지급금의 증가

22,837,298,441

17,857,070,687

21,501,362,081

장기차입금의 증가

6,761,119,995

0

12,345,785,593

유동성장기부채의 증가

0

6,385,846,265

0

전환사채의 증가

0

0

0

자본금의 증가

2,369,093,222

12,561,121,792

0

자본구성요소의 증가

0

0

0

금융리스부채의 증가

20,067,473

0

0

임대보증금의 증가

32,000,000

0

0

단기차입금의 상환

(81,748,385,409)

(161,393,135,126)

(208,437,220,165)

미지급금의 감소

(23,241,249,591)

(18,184,439,004)

(23,272,661,019)

유동성장기부채의 상환

(10,631,348,239)

0

(7,977,244,596)

장기차입금의 상환

0

(6,330,258,076)

(3,390,000,000)

임대보증금의 감소

0

(450,000,000)

(100,000,000)

전환사채의 감소

(400,022,000)

(16,799,978,000)

0

금융리스부채의 감소

0

(81,149,149)

0

전환사채 매각

0

(5,214,057,696)

0

파생상품부채의 감소

0

0

0

현금및현금성자산의순증가(감소)

1,597,790,645

(3,901,636,382)

(5,987,348,820)

기초현금및현금성자산

319,864,026

4,221,500,408

10,208,849,228

기말현금및현금성자산

1,917,654,671

319,864,026

4,221,500,408

5. 재무제표 주석

5. 재무제표 주석

1. 회사의 개요

주식회사 한탑(이하 "당사"라 함)은 1959년 6월 26일 설립되어, 소맥분과 배합사료의제조 및 판매를 주요사업으로 영위하고 있으며, 부산광역시에 본사 및 제분공장을, 경상남도 양산시 양산지방공단에 사료공장을 두고 있습니다. 당사는 2003년 10월 1일부터 사료기술연구소를, 2004년 5월 1일 제분기술연구소를 설립하여 연구활동을 수행하고 있습니다. 

당사는 1995년 6월 30일에 주식을 한국거래소 코스닥시장에 상장하였으며, 수차의 증자를 거쳐 당기말 현재 자본금은 14,135백만원에 이르고 있으며, 당기말 현재 당사의 주주현황은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

주 주
주식수
금 액
지분율

류지훈
8,740,000
4,370,000
30.92%

류원기
318,195
159,098
1.13%

류원하
177,661
88,831
0.63%

㈜씨엔킴
938,500
469,250
3.32%

장재윤
630,468
315,234
2.23%

김도식
400,000
200,000
1.41%

주식회사삼원
378,500
189,250
1.34%

자기주식
1,300,000
650,000
4.60%

기타주주
15,386,664
7,693,331
54.42%

합 계
28,269,988
14,134,994
100.00%

2. 중요한 회계정책 :

다음은 재무제표의 작성에 적용된 주요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성기준 

당사의 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다. 

재무제표는 다음을 제외하고는 역사적 원가에 기초하여 작성하였습니다.

- 특정 금융자산과 금융부채, 공정가치로 측정하는 특정 유형자산
- 확정급여제도와 공정가치로 측정하는 사외적립자산

한국채택국제회계기준은 재무제표 작성시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 요구되는 부분이나 중요한 가정 및 추정이 요구되는 부분은 주석3에서 설명하고 있습니다.

2.2 회계정책과 공시의 변경

2.2.1 당사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

당사는 2021년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1039호 '금융상품: 인식과 측정', 제1107호 '금융상품: 공시', 제 1104호 '보험계약' 및 제 1116호 '리스' 개정 - 이자율지표 개혁(2단계 개정)

이자율지표개혁과 관련하여 상각후원가로 측정되는 금융상품의 이자율지표대체시 장부금액이 아닌 유효이자율을 조정하고, 위험회피관계에서 이자율지표대체가 발생한 경우에도 중단없이 위험회피회계를 계속할 수 있도록 하는 등의 예외규정을 포함하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(2) 기업회계기준서 제 1116호 '리스' 개정 - 2021년 6월 30일 후에도 제공되는 코로나19 관련 임차료 할인 등

COVID-19의 직접적인 결과로 발생한 임차료 할인 등이 리스변경에 해당하는지 평가하지 않을 수 있도록 하는 실무적 간편법의 적용대상이 2022년 6월 30일 이전에 지급하여야 할 리스료에 영향을 미치는 리스료 감면으로 확대되었습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

2.2.2 당사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 

제정 또는 공표됐으나 2021년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지않았고, 당사가 조기 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

(1) 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정 - 개념체계의 인용

인식할 자산과 부채의 정의를 개정된 재무보고를 위한 개념체계를 참조하도록 개정되었으나, 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산' 및 해석서 제2121호 '부담금'의 적용범위에 포함되는 부채 및 우발부채에 대해서는 해당 기준서를 적용하도록 예외를 추가하고, 우발자산이 취득일에 인식되지 않는다는 점을 명확히 하였습니다. 동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 당사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(2) 기업회계기준서 제1016호 '유형자산' 개정 - 의도한 사용 전의 매각금액

기업이 자산을 의도한 방식으로 사용하기 전에 생산된 품목의 판매에서 발생하는 수익을 생산원가와 함께 당기손익으로 인식하도록 요구하며, 유형자산의 취득원가에서차감하는 것을 금지하고 있습니다. 동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 당사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(3) 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산' 개정 - 손실부담계약: 계약이행원가

손실부담계약을 식별할 때 계약이행원가의 범위를 계약 이행을 위한 증분원가와 계약 이행에 직접 관련되는 다른 원가의 배분이라는 점을 명확히 하였습니다. 동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 당사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(4) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동/비유동 분류

보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한, 부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서 자기지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된경우는 제외됩니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 당사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(5) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' - '회계정책'의 공시

중요한 회계정책을 정의하고 공시하도록 하며, 중요성 개념을 적용하는 방법에 대한 지침을 제공하기 위하여 국제회계기준 실무서 2 '회계정책 공시'를 개정하였습니다.

동 개정 사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용되며 조기적용이 허용됩니다. 당사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(6) 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류' - '회계추정'의 정의

회계추정을 정의하고, 회계정책의 변경과 구별하는 방법을 명확히 하였습니다. 동 개정 사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용되며 조기적용이허용됩니다. 당사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(7) 기업회계기준서 제1012호 '법인세' - 단일거래에서 생기는 자산과 부채에 대한 이연법인세

자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래의 최초 인식 예외 요건에 거래시점 동일한 가산할 일시적차이와 차감할 일시적차이를 발생시키지 않는 거래라는 요건을 추가하였습니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 당사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(8) 한국채택국제회계기준 연차개선 2018-2020

한국채택국제회계기준 연차개선 2018-2020은 2022년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 당사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

·기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초 채택' : 최초채택기업인 종속기업

·기업회계기준서 제1109호 '금융상품' : 금융부채 제거 목적의 10% 테스트 관련 수수료

·기업회계기준서 제1116호 '리스' : 리스 인센티브

·기업회계기준서 제1041호 '농립어업' : 공정가치 측정

2.3 종속기업 및 관계기업

당사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 종속기업 및 공동기업 투자는 직접적인 지분투자에 근거하여 원가로 측정하고 있으며, 다만 한국채택국제회계기준으로의 전환일 시점에는 전환일 시점의 과거회계기준에 따른 장부금액을 간주원가로 사용하였습니다. 또한, 종속기업 및 관계기업으로부터 수취하는 배당금은 배당에 대한 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.4 영업부문

영업부문별 정보는 최고영업의사결정자에게 보고되는 부문별로 공시됩니다. 최고영업의사결정자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는데 책임이 있으며, 전략적 의사결정을 수행하는 이사회를 최고의사결정자로 보고 있습니다.

2.5 외화환산

2.5.1 기능통화와 표시통화 

당사는 재무제표에 포함되는 항목들을 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경에서의 통화('기능통화')를 적용하여 측정하고 있습니다. 당사의 기능통화는 대한민국 원화이며, 재무제표는 대한민국 원화로 표시되어 있습니다.

2.5.2 외화거래와 보고기간말의 환산 

외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식됩니다. 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 다만, 조건을 충족하는 현금흐름위험회피나 순투자의 위험회피의 효과적인 부분과 관련되거나 보고기업의 해외사업장에 대한 순투자의 일부인 화폐성항목에서 생기는 손익은 기타포괄손익으로 인식합니다.

비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익-공정가치 측정 지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로, 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다.

2.6 금융자산

2.6.1 분류

당사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다.

- 당기손익-공정가치 측정 금융자산

- 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

- 상각후원가 측정 금융자산

금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다.

공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 그 평가손익을 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 당사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다.

단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다.

2.6.2 측정

당사는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다.

내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다.

(1) 채무상품

금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 당사는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.

(가) 상각후원가 측정 금융자산

계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은 해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다.

(나) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 공정가치로 측정하는 금융자산의 평가손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다. 외환손익은 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시하고 손상차손은 '기타비용'으로 표시합니다. 

(다) 당기손익-공정가치측정 금융자산

상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식하고 발생한 기간에 포괄손익계산서에 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시합니다.

(2) 지분상품

당사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 장기적 투자목적 또는 전략적 투자목적의 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 회사가 배당을 받을 권리가 확정된 때 '기타수익'으로 당기손익으로 인식합니다.

당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 포괄손익계산서에 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다.

2.6.3 손상

당사는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권 및 리스채권에 대해 회사는 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다.

2.6.4 인식과 제거

금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 매매일에 인식하거나 제거합니다. 금융자산은 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나 금융자산을 양도하고 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전한 경우에 제거됩니다.

당사가 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식합니다. 해당 금융부채는 재무상태표에 "차입금"으로 분류하고 있습니다.

2.6.5 금융상품의 상계

금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다.

2.7 매출채권

매출채권은 공정가치로 인식할 때에 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 경우에는 무조건적인 대가의 금액으로 최초 인식합니다. 매출채권은 후속적으로 유효이자율법을 적용한 상각후원가에 손실충당금을 차감하여 측정됩니다.

2.8 재고자산

재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시되고, 재고자산의 원가는 개별법을 적용하는 미착품을 제외하고, 총평균법에 따라 결정됩니다. 

2.9 유형자산

토지는 독립적인 외부평가인이 평가한 금액에 기초하여 공정가치로 측정됩니다. 재평가는 보고기간말에 자산의 장부금액이 공정가치와 중요하게 차이가 나지 않도록 주기적으로 수행됩니다.

당사는 토지를 제외한 유형자산은 역사적 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적 원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을포함합니다.

자산의 장부금액이 재평가로 인하여 증가된 경우에 그 증가액은 기타포괄손익으로 인식되고 이연법인세를 차감하여 재평가잉여금의 과목으로 자본에 가산됩니다. 그러나 동일한 자산에 대하여 이전에 당기손익으로 인식한 재평가감소액이 있다면 그 금액을 한도로 재평가증가액만큼 당기손익으로 인식됩니다. 자산의 장부금액이 재평가로 인하여 감소된 경우에 그 감소액은 당기손익으로 인식되나, 그 자산에 대한 재평가잉여금의 잔액이 있다면 그 금액을 한도로 재평가감소액은 기타포괄손익으로 인식됩니다. 재평가된 금액에 근거한 감가상각액과 최초원가에 근거한 감가상각액의 차이는 재평가잉여금에서 이익잉여금으로 대체됩니다.

토지를 제외한 자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다.

구 분
추정내용연수
구 분
추정내용연수

건 물
20 ~ 40년
기 계 장 치
5년 ~ 10년

구 축 물
10 ~ 40년
차량운반구
5년

공구기구비품
5년

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 조정됩니다.

2.10 차입원가

적격자산을 취득 또는 건설하는데 발생한 차입원가는 해당 자산을 의도된 용도로 사용할 수 있도록 준비하는 기간 동안 자본화되고, 적격자산을 취득하기 위한 특정목적차입금의 일시적 운용에서 발생한 투자수익은 당 회계기간 동안 자본화 가능한 차입원가에서 차감됩니다. 기타 차입원가는 발생기간에 비용으로 인식됩니다.

2.11 정부보조금

정부보조금은 보조금의 수취와 정부보조금에 부가된 조건의 준수에 대한 합리적인 확신이 있을 때 공정가치로 인식됩니다. 자산관련보조금은 자산의 장부금액을 계산할 때 차감하여 표시되며, 수익관련보조금은 이연하여 정부보조금의 교부 목적과 관련된 비용에서 차감하여 표시됩니다. 

2.12 무형자산

회원권은 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 비한정인 것으로 평가하여 상각하고 있지 아니합니다.

2.13 비금융자산의 손상

당사는 매 보고기간말에 자산의 손상을 시사하는 징후가 존재하는지 검토하고 있습니다. 그러한 징후가 존재하는 경우 또는 매년 자산에 대한 손상검사가 요구되는 경우, 당사는 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 자산의 회수가능액은 자산 또는현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액이며, 개별자산별로 결정하나 해당 개별자산의 현금유입이 다른 자산이나 자산집단의 현금유입과 거의 독립적으로 창출되지 않는 경우, 해당 개별자산이 속한 현금창출단위별로 결정됩니다. 자산의 장부금액이 회수가능액을 초과하는 경우, 자산은 손상된 것으로 보며 자산의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키게 됩니다.

사용가치는 해당 자산의 기대 미래현금흐름의 추정치를 화폐의 시간가치와 해당 자산의 위험에 대한 시장의 평가를 반영한 세전할인율로 할인한 현재가치로 평가하고 있습니다. 순공정가치는 최근거래가격을 고려하고 있습니다. 그러한 거래가 식별되지 않는 경우 적절한 평가모델을 사용하여 결정하고 있습니다.

2.14 매입채무와 기타채무

매입채무와 기타채무는 당사가 보고기간말 전에 재화나 용역을 제공받았으나 지급되지 않은 부채입니다. 해당 채무는 무담보이며, 보통 인식 후 3개월 이내에 지급됩니다. 매입채무와 기타채무는 지급기일이 보고기간 후 12개월 후가 아니라면 유동부채로 표시되었습니다. 해당 채무들은 최초에 공정가치로 인식되고 후속적으로 유효이자율법을 적용한 상각후원가로 측정됩니다.

2.15 금융부채

2.15.1 분류 및 측정 

주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 수단으로 지정되지 않은 파생상품이나 금융상품으로부터 분리된 내재파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다.

당기손익-공정가치 측정 금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상 '매입채무', '차입금' 및 '기타금융부채' 등으로 표시됩니다. 

특정일에 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류됩니다. 이러한 우선주에 대한 유효이자율법에 따른 이자비용은 다른 금융부채에서 인식한 이자비용과 함께 포괄손익계산서 상 '금융비용'으로 인식됩니다.

2.15.2 제거 

금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다. 소멸하거나 제3자에게양도한 금융부채의 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.

2.16 금융보증계약

당사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는 다음 중 큰 금액으로 측정하여 '기타금융부채'로 인식됩니다.

(1) 금융상품의 손상규정에 따라 산정한 손실충당금

(2) 최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액

2.17 충당부채

과거사건의 결과로 현재의 법적의무나 의제의무가 존재하고, 그 의무를 이행하기 위한 자원의 유출가능성이 높으며, 당해 금액의 신뢰성 있는 추정이 가능한 경우 판매보증충당부채, 복구충당부채 및 소송충당부채 등을 인식하고 있습니다. 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다.

2.18 당기법인세 및 이연법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 

당기법인세비용은 보고기간말 현재 제정됐거나 실질적으로 제정된 세법을 기준으로 측정됩니다. 경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 당사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 당사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.

이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 발생하는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산·부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다.

이연법인세자산은 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다.

종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있고 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적차이에 대하여 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.

이연법인세 자산과 부채는 법적으로 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 권리를 회사가 보유하고 있고, 이연법인세 자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련된 경우에 상계합니다. 당기법인세 자산과 부채는 법적으로 상계할 수 있는 권리를 당사가 보유하고 있고, 순액으로 결제할 의도가 있거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제하려는 의도가 있는 경우에 상계합니다.

2.19 퇴직급여

당사는 확정급여형 퇴직연금제도를 운영하고 있습니다. 일반적으로 확정급여제도는연령, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의하여 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와관련한 재측정요소는 기타포괄손익으로 인식됩니다.

제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우, 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

2.20 수익인식 

수익은 당사의 통상적인 활동에서 발생하는 재화의 판매 및 용역의 제공에 대하여 받았거나 받을 대가의 공정가치로 구성되어 있습니다. 수익은 부가가치세, 반품, 리베이트 및 할인액을 차감한 순액으로 표시하고 있습니다. 

수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 회사의 활동별 특정 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다. 추정은 고객의 유형, 거래의 유형 및 개별 거래조건 등의 과거 자료를 바탕으로 하고 있습니다. 

2.20.1 재화의 판매 

당사는 소맥분과 배합사료 등을 제조, 판매하고 있습니다. 재화의 판매에 따른 수익은 재화가 구매자에게 인도되는 시점에서 인식하고 있습니다. 

2.20.2 이자수익

이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법에 의하여 인식됩니다. 채권 손상이 발생하는 경우 채권금액의 장부금액은 회수가능액까지 감액되며, 시간의 경과에 따라 증가하는 부분은 이자수익으로 인식됩니다. 한편, 손상채권에 대한 이자수익은 최초유효이자율에 의하여 인식됩니다.

2.20.3 배당금 수익

배당수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식됩니다.

2.21 리스

계약에는 리스요소와 비리스요소가 모두 포함될 수 있습니다. 그러나 당사는 리스요소와 비리스요소를 분리하지 않고 하나의 리스요소로 회계처리하는 실무적 간편법을적용하였습니다.

리스조건은 개별적으로 협상되며 다양한 계약조건을 포함합니다. 리스계약에 따라 부과되는 다른 제약은 없지만 리스자산을 차입금의 담보로 제공할 수는 없습니다.

당사는 리스된 자산을 사용할 수 있는 리스개시일에 사용권자산과 이에 대응하는 부채를 인식합니다.

당사는 계약이 집행가능한 기간 내에서 해지불능기간에 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간과 종료선택권을 행사하지 않을 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간을 포함하여 리스기간을 산정합니다. 당사는 리스이용자와 리스제공자가 각각 다른 당사자의 동의 없이 종료할 수 있는 권리가 있는 경우 계약을 종료할 때 부담할 경제적 불이익을 고려하여 집행가능한 기간을 산정합니다.

리스에서 생기는 자산과 부채는 최초에 현재가치기준으로 측정합니다. 리스부채는 다음 리스료의 순현재가치를 포함합니다.

- 받을 리스 인센티브를 차감한 고정리스료(실질적인 고정리스료 포함)

또한 리스부채의 측정에는 상당히 확실한(reasonably certain) 연장선택권에 따라 지급될 리스료를 포함합니다.

리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 있는 경우 그 이자율로 리스료를 할인합니다. 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자가 비슷한 경제적 환경에서 비슷한 기간에 걸쳐 비슷한 담보로 사용권자산과 가치가 비슷한 자산을 획득하는 데 필요한 자금을 차입한다면 지급해야 할 이자율인 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다.

당사는 증분차입이자율을 다음과 같이 산정합니다.

- 가능하다면 개별 리스이용자가 받은 최근 제3자 금융 이자율에 제3자 금융을 받은 이후 재무상태의 변경을 반영
- 국가, 통화, 담보, 보증과 같은 리스에 특정한 조정을 반영

당사는 지수나 요율에 따라 달라지는 변동리스료의 경우 지수나 요율이 유효할 때까지 리스부채에 포함하지 않는 변동리스료의 잠재적 미래 증가 위험에 노출되어 있습니다. 지수나 요율에 따라 달라지는 리스료의 조정액이 유효한 시점에서 리스부채를재평가하고 사용권자산을 조정합니다.

각 리스료는 리스부채의 상환과 금융원가로 배분합니다. 금융원가는 각 기간의 리스부채 잔액에 대하여 일정한 기간 이자율이 산출되도록 계산된 금액을 리스기간에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다.

사용권자산은 다음 항목들로 구성된 원가로 측정합니다.

- 리스부채의 최초 측정금액

사용권자산은 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지의 기간동안 감가상각합니다. 당사가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한(reasonably certain) 경우 사용권자산은 기초자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각합니다. 

3. 중요한 회계추정 및 가정 :

재무제표 작성에는 미래에 대한 가정 및 추정이 요구되며 경영진은 회사의 회계정책을 적용하기 위해 판단이 요구됩니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에 비추어 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 회계추정의 결과가 실제 결과와 동일한 경우는 드물 것이므로 중요한 조정을유발할 수 있는 유의적인 위험을 내포하고 있습니다.

다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 경영진 판단과 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 일부 항목에 대한 유의적인 판단 및 추정에 대한 추가적인 정보는 개별 주석에 포함되어 있습니다.

3.1 법인세 

당사의 과세소득에 대한 법인세는 다양한 국가의 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다.

당사는 특정 기간동안 과세소득의 일정 금액을 투자, 임금증가 등에 사용하지 않았을때 세법에서 정하는 방법에 따라 산정된 법인세를 추가로 부담합니다. 따라서, 해당 기간의 당기법인세와 이연법인세를 측정할 때 이에 따른 세효과를 반영하여야 하고, 이로 인해 당사가 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가 등의 수준에 따라 달라지므로 최종 세효과를 산정하는데에는 불확실성이 존재합니다.

3.2 금융상품의 공정가치 

활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 원칙적으로 평가기법을 사용하여 결정됩니다. 당사는 보고기간말 현재 중요한 시장상황에 기초하여 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판단을 하고 있습니다. 

3.3 금융자산의 손상

금융자산의 손실충당금은 부도위험 및 기대손실률 등에 대한 가정에 기초하여 측정됩니다. 당사는 이러한 가정의 설정 및 손상모델에 사용되는 투입변수의 선정에 있어서 당사의 과거 경험, 현재 시장 상황, 재무보고일 기준의 미래전망정보 등을 고려하여 판단합니다.

3.4 순확정급여부채 

순확정급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들 특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다.

3.5 비금융자산의 손상

당사는 비금융자산의 장부금액이 회수가능하지 않을 것이라는 징후가 있을 때 손상검사를 수행합니다. 당사는 사용가치를 계산하기 위하여 해당 자산이나 현금창출단위로부터 발생하는 미래기대현금흐름을 추정하고 동 미래기대현금흐름의 현재가치를 계산하기 위한 적절한 할인율을 선택하여야 합니다.

4. 재무위험관리

4.1 재무위험요소

당사는 신용위험, 유동성 위험과 시장위험에 노출되어 있습니다(시장위험은 다시 환율변동위험, 이자율변동위험과 지분증권에 대한 시장가치의 변동위험 등으로 구분 됨). 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 위험관리 정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다.

당사는 특정 위험의 관리를 위해 파생상품을 이용하고 있습니다.

재무위험관리의 대상이 되는 당사의 금융자산은 현금및현금성자산, 단기금융상품, 매도가능금융자산, 매출채권및기타채권 등으로 구성되어 있으며, 금융부채는 매입채무및기타채무, 차입금 등으로 구성되어 있습니다.

(1) 시장위험

가. 외환위험

당사는 글로벌 영업 및 장부통화와 다른 수입과 지출로 인해 외화 환포지션이 발생하며, 환포지션이 발생하는 주요 외화로는 USD가 있습니다. 당사는 사업의 성격 및 환율 변동위험 대처수단의 유무 등을 고려하여 필요시 통화선도거래 등을 통해 환위험을 관리하고 있습니다. 또한 당사는 외화로 표시된 채권과 채무관리를 통하여 환노출위험을 주기적으로 평가, 관리하고 있습니다. 

당기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

자 산
부 채
자 산
부 채

USD
36,907
30,460,717
12,252
26,909,518

JPY
19,214
-
19,662
-

당사는 내부적으로 환율변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말과 전기말 현재 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

10% 상승시
10% 하락시
10% 상승시
10% 하락시

USD
(3,042,381)
3,042,381
(2,689,727)
2,689,727

JPY
1,921
(1,921)
1,966
(1,966)

상기 민감도 분석은 보고기간종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산 및 부채를 대상으로 하였습니다. 환율의 미래변화는 판매가격과 매출이익률의 변화에 영향을 줄 수 있습니다.

나. 가격위험

당사는 재무상태표상 매도가능금융자산으로 분류되는 당사 보유 지분증권의 가격위험에 노출되어 있으나, 포트폴리오내 중요한 투자는 개별적으로 관리되며 중요한 취득 및 매각 결정에는 이사회의 승인이 필요합니다.

다. 이자율위험

당사의 경우, 이자부 자산이 중요하지 않기 때문에 당사의 수익 및 영업현금흐름은 시장이자율로부터 실질적으로 독립적입니다.

당사의 이자율 위험은 차입금에서 비롯됩니다. 변동이자율로 발행된 차입금으로 인하여 당사는 현금흐름 이자율 위험에 노출되어 있습니다.

당사는 이자율 위험에 대해 다양한 방법의 분석을 수행하고 있습니다. 당사는 이자율변동 위험을 최소화하기 위해 재융자, 기존 차입금의 갱신, 대체적인 융자 및 위험회피 등 다양한 방법을 검토하여 당사 입장에서 가장 유리한 자금조달 방안에 대한 의사결정을 수행하고 있습니다.

보고기간종료일 현재, 다른 변수가 일정하고 변동금리 조건 차입금에 대한 이자율이1% 상승 또는 하락할 경우, 증가 또는 감소한 변동금리 조건 차입금에 대한 이자비용으로 인하여 당 보고기간에 대한 법인세비용반영전 손익은 722,941천원(전기:699,074천원)만큼 감소 또는 증가하였을 것입니다.

(2) 신용위험

신용위험은 당사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 당사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다.

당기 중 중요한 손상의 징후나 회수기일이 초과된 매출채권 및 기타금융자산에 포함된 대여금이나 미수금 등은 발생하지 않았으며, 당사는 당기말 현재 채무불이행 등이발생할 징후는 낮은 것으로 판단하고 있습니다. 신용위험은 현금및현금성자산, 각종예금 그리고 파생금융상품 등과 같은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있습니다.이러한 위험을 줄이기 위해, 당사는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래를 하고 있습니다.

보고기간말 현재 당사의 신용위험과 관련하여 최대 노출된 채권 및 예적금 등의 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

현금및현금성자산
1,917,655
319,864

매출채권및기타채권
11,053,580
15,023,185

유동금융자산
2,821,486
2,589,487

비유동금융자산
6,606,875
5,935,409

합 계
22,399,596
23,867,945

(3) 유동성 위험

당사는 적정 유동성의 유지를 위하여 주기적인 자금수지 예측, 조정을 통해 유동성 위험을 관리하고 있습니다.

당사는 원활한 자금운영을 할 수 있도록 신용등급 등이 일정수준 이상인 국내외 금융기관에 매출채권의 매각 등 거래를 하고 있습니다. 또한, 금융기관들과 당좌차월약정등을 맺고 있으며, 당사 범위 내 내부자금의 효율적 운용 및 여유있는 유동성이 확보될 수 있도록 적절한 만기나 충분한 유동성을 제공해주는 이자부 당좌예금, 정기예 금, 수시입출금식 예금 등의 금융상품을 선택하여 잉여자금을 투자하고 있습니다.

당사의 금융부채를 보고기간말로부터 계약만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 표는 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

계정과목
당기말
전기말

1년 이하
2년 이하
5년 이하
1년 이하
2년 이하
5년 이하

전환사채
-
-
-
440,064
-
-

차 입 금
67,601,368
4,210,069
482,700
64,459,405
4,562,878
260,000

매입채무
1,765,986
-
-
2,113,309
-
-

기타채무
2,534,891
-
-
3,137,715
-
-

합 계
71,902,245
4,210,069
482,700
70,150,493
4,562,878
260,000

4.2 자본위험관리

당사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.

당사는 동종산업 내의 타사와 마찬가지로 순차입금비율에 기초하여 자본을 관리하고있습니다. 순차입금비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 총 차입금에서 현금및현금성자산 및 단기금융상품을 차감한 금액이며, 총 자본은 재무상태표의 '자본' 금액입니다.

(1) 당기말과 전기말의 순차입금비율은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

부채비율 :

부채총계
81,257,419
77,683,693

자본총계
51,966,920
58,791,737

부채비율
156.36%
132.13%

순차입금비율 :

현금및현금성자산
1,917,655
319,864

단기금융상품
1,900,000
1,900,000

총차입금(주1)
72,294,137
69,701,905

순차입금(주2)
68,476,482
67,482,041

순차입금비율
131.77%
114.78%

(주1) 총차입금 = 장단기차입금 + 전환사채
(주2) 순차입금 = 총 차입금 - 현금및현금성자산 - 단기금융상품

4.3 공정가치 추정

당사는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

<수준1>- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격을 사용하여 도출되는 공정가치

<수준2>- 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수를 사용하여 도출되는 공정가치. 단, <수준1>에 포함된 공시가격은 제외함

<수준3>- 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수)를 사용하는 평가기법으로부터 도출되는 공정가치. 다만, 당기말 현재 <수준3>에 포함되는 금융자산은 출자금 등 매도가능금융자산으로 시장상황 등을 객관적으로 예측하기에 어려움이 있어 공정가액으로 평가할 수 없는 관계로 취득원가로 평가하였습니다.

(1) 당기말과 전기말 현재 공정가치로 측정된 금융상품의 서열체계 각 수준에 따른 공정가치 측정치는 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

수준1
수준2
수준3
수준1
수준2
수준3

유동금융자산

당기손익공정가치
 측정금융자산
921,486
-
-
689,487
-
-

비유동금융자산

당기손익공정가치
 측정금융자산
-
-
3,791,415
-
-
3,591,415

활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간말 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기관을 통해 공시가격이 용이하게 그리고 정기적으로 이용가능하고, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 이를 활성시장으로 간주합니다. 당사가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다. 이러한 상품들은 수준1에 포함됩니다. <수준1>에 포함된 상품들은 매도가능으로 분류된 상장된 지분상품으로 구성됩니다.

활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 당사는 다양한 평가기법을 활용하고 있으며, 보고기간말에 현재 시장상황에 근거하여 가정을 수립하고 있습니다. 이러한 평가기법은 가능한 한 관측가능한 시장정보를 최대한 사용하고 기업특유정보를 최소한으로 사용합니다. 이때, 해당상품의 공정가치 측정에 요구되는 모든 유의적인 투입변수가 관측가능하다면 해당상품은 <수준2>에 포함됩니다.

만약 하나 이상의 유의적인 투입변수가 관측가능한 시장정보에 기초한 것이 아니라면 해당 상품은 <수준3>에 포함됩니다.

금융상품의 공정가치를 측정하는 데에 사용되는 평가기법에는 다음이 포함됩니다.

- 유사한 상품의 공시시장가격 또는 딜러가격

- 이자율스왑의 공정가치는 관측가능한 수익율곡선에 따른 미래 추정 현금흐름의 현 재가치로 계산

- 나머지 금융상품에 대해서는 현금흐름의 할인기법 등의 기타 기법 사용

5. 종속기업ㆍ관계기업 투자주식

(1) 지분법정보

당기와 전기 중 지분법평가를 적용할 경우의 재무제표 내역은 다음과 같습니다. 

가. 요약 재무상태표
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

자 산
133,125,095
136,219,410

부 채
81,257,419
77,683,693

자 본
51,867,676
58,535,717

나. 요약 포괄손익계산서
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

당기순이익(손실)
(9,670,532)
(18,162,523)

포괄이익(손실)
(9,293,153)
(8,811,800)

(2) 관계기업투자

당기말과 전기말 현재 관계기업투자의 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

관계기업명
소재지
주요영업활동
주식수
지분율
취득원가
순자산가액
장부가액

당기
전기

(주)제이미인터미디어테크(주1)
한국
IT기기 제조
6,234
47.95%
766,885
-
-
-

파레스바이오피드(주)(주1)
한국
베합사료 제조
240,000
38.05%
2,400,000
-
-
-

영남디엔씨(주)(주1)
한국
전문건설업
48,393
21.62%
484,330
-
-
-

에쓰비프로젝트투자조합
한국
농축산
138
22.00%
1,386,000
798,252
1,386,000
2,200,000

에쓰비4차산업혁명투자조합(주2)
한국
정보통신
169
18.00%
1,692,000
1,399,048
1,692,000
1,170,000

㈜농업회사법인새울농장유통센터
한국
유통
10,000
25.00%
1,000,000
819,643
1,000,000
1,000,000

농업회사법인㈜에쓰비팜
한국
축산
6,000
30.00%
60,000
60,380
60,000
60,000

합 계

310,934
-
7,789,215
3,077,323
4,138,000
4,430,000

(주1) 전기 이전에 전액 손상차손을 인식하였습니다.

(주2) 당사의 지분율이 20% 미만이나 당사의 종속회사인 (주)에쓰비인베스트먼트가 12%의 지분을 보유하고 있어 관계기업투자주식으로 분류하였습니다.

(3) 종속기업투자

당기말과 전기말 현재 종속기업투자의 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

종속기업명
소재지
주요영업활동
지분율
장부가액

당기말
전기말

(주)케이아이웍스
한국
의료기기 제조
61.45%
-
-

(주)에쓰비
한국
자동차부분정비
100%
-
-

영농조합법인 청림농장
한국
축 산
92.86%
-
-

(주)에쓰비인베스트먼트
한국
투자회사
100%
5,000,000
5,000,000

(주)큐하스
한국
제면류
100%
920,000
920,000

CHOICE PRO-TECH
베트남
보호용 테이프
100%
469,202
469,202

합 계
-
-
-
6,389,202
6,389,202

(4) 종속기업 요약재무정보
 (단위 : 천원)

종속기업명
자산총액
부채총액
매출액
당기순손익

(주)케이아이웍스
1,626
613,008
-
-

(주)에쓰비
1,462,304
2,676,693
3,832,803
380,143

영농조합법인 청림농장
1,217,792
787,246
-
(11,023)

(주)에쓰비인베스트먼트
4,208,437
209,841
404,137
(648,582)

(주)큐하스
965,949
445,565
1,969,343
(136,485)

CHOICE PRO-TECH
5,731,884
947,506
6,756,275
138,976

6. 특수관계자 거래

(1) 당기말 현재 당사와 특수관계에 있는 회사의 내역은 다음과 같습니다.

구분
회사명

종속기업
(주)에쓰비, (주)에쓰비인베스트먼트, (주)케이아이웍스, 
CHOICE PRO-TECH, 영농조합법인 청림농장, (주)큐하스

관계기업
(주)제이미인터미디어테크, 파레스바이오피드(주)
영남디엔씨(주), 에쓰비프로젝트투자조합, 
에쓰비4차산업혁명투자조합, ㈜농업회사법인새울농장유통센터, 농업회사법인(주)에쓰비팜

기타
대양상사, 농업회사법인 청림축산

(2) 당기와 전기 특수관계자와의 매출, 매입거래 및 기타 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

특수관계 구분
특수관계자명
거래내용
당기
전기

종속기업
(주)에쓰비
매 출
14,910
21,368

매 입
9,122
4,258

영농조합법인 청림농장
대여금 증감
-
(300,000)

(주)에쓰비인베스트먼트
임대수익
3,600
3,600

매 출
510
347

(주)큐하스
매 출
1,086,144
831,599

관계기업
(주)농업회사법인새울농장유통센터
매 입
-
5,097

기타
임직원
차입금 증감
-
2,500,000

-
(2,500,000)

합 계
1,114,286
566,269

(3) 당기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무내역은 다음과 같습니다.

가. 당기말
 (단위 : 천원)

특수관계
 구분
특수관계자명
채 권
채 무

매출채권
미수금
임차보증금
장기채권
임대보증금
미지급금

종속기업
(주)케이아이웍스
-

-
173,900
-
-

(주)에쓰비
-
1,309

1,675,859
15,000
5,114

영농조합법인 청림농장
-
-

773,415
-
-

(주)에쓰비인베스트먼트
313
330
-
-
5,000
-

(주)큐하스
207,700
25,500
-
-
-
-

관계기업
농업회사법인(주)에쓰비팜
-
-
-
-
-
43,102

㈜농업회사법인
새울농장유통센터
-
-
-
990,000
-
-

기타
대양상사
-
-

500,000
-
-

농업회사법인 청림축산
-
-
-
855,909
-
-

임직원
임직원 외
-

600,000
1,128,045
-
-

합 계
208,013
27,139
600,000
6,097,128
20,000
48,216

나. 전기말
 (단위 : 천원)

특수관계
 구분
특수관계자명
채 권
채 무

매출채권
미수금
임차보증금
장기채권
임대보증금
미지급금

종속기업
(주)케이아이웍스
-
-
-
173,900
-
-

(주)에쓰비
-
1,540
-
1,675,859
15,000
307

영농조합법인 청림농장
-
-
-
773,415
-
-

(주)에쓰비인베스트먼트
88
330
-
-
5,000
-

(주)큐하스
195,888
27,500
-
-
-
-

관계기업
농업회사법인(주)에쓰비팜
-
-
-
-
-
43,102

㈜농업회사법인
새울농장유통센터
-
-
-
990,000
-
-

중대한 영향력을 행사하는 기업
대양상사
-
-
-
500,000
-
-

농업회사법인 청림축산
-
-
-
855,909
-
-

임직원
임직원 외
-
-
600,000
1,134,945
-
-

합 계
195,976
29,370
600,000
6,104,028
20,000
43,409

(4) 당기말 현재 최대주주 등으로부터 금융기관 차입금과 관련하여 지급보증을 제공받고 있습니다.

(5) 주요경영진에 대한 보상

당기와 전기 중 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

급 여
334,468
250,024

퇴직급여
15,691
10,875

합 계
350,159
260,899

상기의 주요 경영진에는 당사활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대한 중요한 권한과 책임을가진 이사가 포함되어 있습니다.

7. 금융자산의 분류

당기말 및 전기말 현재 당사의 금융자산 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

I. 당기손익공정가치측정금융자산
4,712,901
4,280,902

당기손익공정가치측정금융자산
4,712,901
4,280,902

II. 대여금 및 수취채권
22,370,986
26,045,919

매출채권
9,710,813
12,556,864

미수금
147,247
509,098

미수수익
4,519
-

단기대여금
1,191,000
1,957,223

장기보증금
3,639,121
2,165,650

장기채권
4,862,826
6,513,090

장기금융상품
2,815,460
2,343,994

합 계(I + II )
27,083,887
30,326,821

8. 금융자산의 범주별 손익 분류

당기 및 전기 중 당사의 금융자산별 손익구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

I. 당기손익공정가치측정금융자산
248,159
548,918

당기손익공정가치측정금융자산평가이익
157,400
4,116

당기손익공정가치측정금융자산처분이익
135,919
57,293

당기손익공정가치측정금융자산평가손실
(49,462)
(180,410)

당기손익공정가치측정금융자산처분손실
(6,008)
(21,639)

파생상품평가이익
-
3,555,644

사채상환이익
10
-

사채상환손실
-
(2,877,825)

배당금수익
10,300
11,739

Ⅱ . 대여금 및 수취채권
247,997
(79,569)

이자수익
267,932
-

이자비용
(19,935)
(79,569)

합 계(I + II)
496,156
469,349

9. 매출채권및기타채권

(1) 당기말과 전기말 현재 대손충당금 차감 전 총액기준에 의한 매출채권및기타채권의 구성내역은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

매 출 채 권
9,800,901
13,702,920

대손충당금
(90,088)
(1,146,056)

단기대여금
1,191,000
1,957,223

미 수 금
197,607
509,098

대손충당금
(50,359)
-

미 수 수 익
4,519
-

합 계
11,053,580
15,023,185

(2) 매출채권의 연령분석

가. 당기말
 (단위 : 천원)

구 분
6월 이하
6월 초과
1년 이하
1년 초과
3년 이하
3년 초과
계

금
액
일 반
9,005,345
665,284
44,953
85,319
9,800,901

비 율
91.88%
6.79%
0.46%
0.87%
100.00%

나 전기말

(단위 : 천원)

구 분
6월 이하
6월 초과
1년 이하
1년 초과
3년 이하
3년 초과
계

금
액
일 반
11,416,824
898,644
164,103
737,440
13,217,011

특수관계자
-
-
-
485,909
485,909

계
11,416,824
898,644
164,103
1,223,349
13,702,920

비 율
83.32%
6.56%
1.20%
8.93%
100.00%

10. 재고자산

당기말과 전기말 현재 재고자산의 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

평가전금액
평가충당금
장부금액
평가전금액
평가충당금
장부금액

제 품
1,459,788
(39,580)
1,420,208
911,467
(68,566)
842,901

원재료
3,457,688
-
3,457,688
1,176,938
-
1,176,938

미착원재료
9,996,825
-
9,996,825
10,198,560
-
10,198,560

부산물
15,316
-
15,316
15,859
-
15,859

저장품
102,016
-
102,016
100,382
-
100,382

상 품
679
-
679
502
-
502

합 계
15,032,312
(39,580)
14,992,732
12,403,708
(68,566)
12,335,142

당기와 전기 중 재고자산 평가와 관련하여 매출원가로 인식된 재고자산의 변동은 각각 (-)28,986 천원 및 68,566 천원입니다.

11. 기타유동자산

당기말과 전기말 현재 기타유동자산의 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

선 급 금
156,732
111,000

선 급 비 용
35,745
53,113

부가세대급금
239,633
253,497

합 계
432,110
417,610

12. 당기손익공정가치측정금융자산

당기말과 전기말 현재 당기손익공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

취득원가
공정가치
장부금액
장부금액

리퀴드메탈
4,560,595
33,461
33,461
29,200

에이디칩스
-
-
-
190,689

삼성바이오로직스
-
-
-
122,248

DGB금융지주
636
591
591
428

CJ제일제당
-
-
-
31,623

삼성중공우
270,944
85,629
85,629
135,091

삼일제약
-
-
-
180,209

카카오
648,101
801,000
801,000
-

삼성중공업
728
805
805
-

유동 계
5,481,004
921,486
921,486
689,488

제분회관
46,605
46,605
46,605
46,605

사료회관
10,000
10,000
10,000
10,000

부산환경개발
10,000
-
-
-

복지희망나눔이
200
200
200
200

농업회사법인 세양
369,610
369,610
369,610
369,610

(주)에이스바이오메드
1,575,000
1,575,000
1,575,000
1,575,000

ubc(주)울산방송
90,000
90,000
90,000
90,000

온코빅스
1,500,000
1,500,000
1,500,000
1,500,000

㈜부산씨네파크
200,000
200,000
200,000
-

비유동 계
3,801,415
3,791,415
3,791,415
3,591,415

합 계
9,282,419
4,712,901
4,712,901
4,280,903

13. 장단기금융상품

당기말과 전기말 현재 장단기금융상품의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

종 류
종 류
당기말
전기말

취득원가
공정가치
장부금액
장부금액

유 동
정기예금
1,900,000
1,900,000
1,900,000
1,900,000

비유동
장기성보험
2,809,460
2,809,460
2,809,460
2,337,994

당좌개설보증금
6,000
6,000
6,000
6,000

소 계
2,815,460
2,815,460
2,815,460
2,343,994

합 계
4,715,460
4,715,460
4,715,460
4,243,994

상기 정기예금은 벧엘농장의 금융기관 채무와 관련하여 담보로 제공되어 있으며, 당좌개설보증금은 당좌거래와 관련하여 담보로 제공되어 있습니다.

14. 투자부동산, 유형자산과 무형자산 및 리스

(1) 투자부동산

가. 당기 중 당사의 투자부동산 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

과 목
기초
취 득
처 분
감가상각
재평가이익
재평가손실
기말

토 지
23,342,966
1,015,718
(3,591,260)
-
-
-
20,767,424

건 물
871,487
-
(412,048)
(48,785)
-
-
410,654

구 축 물
1,443
-
-
(1,442)
-
-
1

합 계
24,215,896
1,015,718
(4,003,308)
(50,227)
-
-
21,178,079

나. 전기 중 당사의 투자부동산 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

과 목
기초장부가액
취 득(주1)
처 분
감가상각
재평가이익(주2)
재평가손실(주2)
기말

토 지
7,556,691
13,823,901
(4,554,318)
-
7,281,492
(764,800)
23,342,966

건 물
481,977
437,104
(2)
(47,592)
-
-
871,487

구 축 물
3,177
-
(2)
(1,732)
-
-
1,443

합 계
8,041,845
14,261,005
(4,554,322)
(49,324)
7,281,492 

(764,800)
24,215,896

(주1) 사용목적 변경에 따라 유형자산에서 투자부동산으로 재분류된 금액은 13,504,688천원입니다.
(주2) 당사는 상기 투자부동산 중 토지의 공정가치를 결정하기 위해 전기 중 공인된 독립기관인 경일감정평가법인의 감정평가 결과를 활용하였으며, 시장에 근거한 증거를 기초로 공정가치를 결정하였습니다. 재평가는 활성시장가격에 기초하여 해당자산의 성격, 위치 및 조건의 차이를 조정하여 수행하였습니다. 전기중 재평가 기준일은 2020년 6월 30일입니다.

다. 당기말 현재 투자부동산의 공정가액은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
토 지
건 물
구 축 물

공정가액
20,767,424
410,654
1

라. 당기와 전기 중 투자부동산과 관련하여 인식한 수익과 비용은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

수입임대료
38,200
73,448

관 리 비 용
23,794
26,991

처 분 이 익
1,662,004
948,180

처 분 손 실
1,160,197
-

(2) 유형자산

가. 당기 중 유형자산 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

과 목
기 초
취 득
처 분
대 체
감가상각
재평가
기 말

토 지
49,580,719
-
(397,540)
-
-
-
49,183,179

건 물
1,311,614
17,748
(110,739)
-
(128,937)
-
1,089,686

구 축 물
469,259
20,500
-
-
(68,401)
-
421,358

기 계 장 치
1,585,011
35,300
-
-
(411,792)
-
1,208,519

차량운반구
83,200
-
(27,562)
-
(34,589)
-
21,049

비 품
61,356
1,600
-
-
(22,349)
-
40,607

공구와기구
320,035
253,820
-
-
(140,370)
-
433,485

사용권자산
341,202
297,996
(7,005)
-
(276,871)
-
355,322

합 계
53,752,396
626,964
(542,846)
-
(1,083,309)
-
52,753,205

정부보조금과의 상계액은 750천원이며, 상각 후의 잔액은 21,750천원 입니다. 

나. 전기 중 유형자산 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

과 목
기초
취 득
처 분
대체(주1)
감가상각비
재평가(주2)
기말

토 지
35,791,488
-
-
(13,504,688)
-
27,293,919
49,580,719

건 물
1,900,182
-
-
(437,104)
(151,464)
-
1,311,614

구 축 물
374,577
170,290
-
-
(75,608)
-
469,259

기 계 장 치
1,936,787
59,125
(1)
-
(410,900)
-
1,585,011

차량운반구
179,631
-
(37,535)
-
(58,896)
-
83,200

비 품
43,934
45,659
(13)
-
(28,224)
-
61,356

공구와기구
373,124
83,059
-
-
(136,148)
-
320,035

사용권자산
-
564,778
-
-
(223,576)
-
341,202

합 계
40,599,723
922,911
(37,549)
(13,941,792)
(1,084,816)
27,293,919
53,752,395

정부보조금과의 상계액은 750천원이며, 상각후의 잔액은 22,500천원 입니다
(주1) 사용목적 변경에 따라 유형자산에서 투자부동산으로 재분류된 금액은 13,941,791천원 입니다.
(주2) 당사는 상기 유형자산 중 토지의 공정가치를 결정하기 위해 전기 중 공인된 독립기관인 경일감정평가법인의 감정평가 결과를 활용하였으며, 시장에 근거한 증거를기초로 공정가치를 결정하였습니다. 재평가는 활성시장가격에 기초하여 해당자산의 성격, 위치 및 조건의 차이를 조정하여 수행하였습니다. 전기중 재평가 기준일은 2020년 6월 30일입니다.

(3) 무형자산

가. 당기 중 무형자산 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

과목
기초
취득
처분
상각
기말

산업재산권
571
-
-
(214)
357

소프트웨어
26,687
22,909
-
(7,169)
42,427

회원권
2,347,610
-
-
-
2,347,610

합 계
2,374,868
22,909
-
(7,383)
2,390,394

나. 전기 중 무형자산 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

과목
기초
취득
처분
상각
기말

산업재산권
785
-
-
(214)
571

소프트웨어
-
32,025
-
(5,338)
26,687

회원권
2,347,610
-
-
-
2,347,610

합 계
2,348,395
32,025
-
(5,552)
2,374,869

(4) 리스

가. 재무상태표에 인식된 금액

당기말과 전기말 현재 리스자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

사용권자산(*) :

차량운반구
277,000
314,795

건물
23,888
26,408

보증금
54,433
-

합 계
355,321
341,203

(*) 재무상태표의 '유형자산' 항목에 포함되었습니다.

당기말과 전기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

유동
185,209
104,506

비유동
177,438
238,073

합 계
362,647
342,579

나. 포괄손익계산서에 인식된 금액

당기와 전기 중 리스와 관련하여 포괄손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기
전기

사용권자산의 감가상각비 :

-

차량운반구
114,530
73,419

건 물
83,525
150,157

보증금
78,816
-

합 계
276,871
223,576

리스부채에 대한 이자비용(금융원가)
15,877
11,198

단기리스가 아닌 소액자산 리스료
(판매비와관리비)
-
-

15. 보험가입자산

당기말 현재 당사가 보험에 가입한 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

보험종류
자 산
부보액
보험회사명
질권설정액
질권자
비 고

화재보험
건물,구축물,기계, 공기구, 집기
5,462,428
현대해상화재보험
2,040,000
대구은행
사료공장

〃
건물,구축물,기계, 공기구, 집기
8,398,794
현대해상화재보험
8,329,794
신한은행
제분공장

〃
건물,기계, 집기
1,166,396
현대해상화재보험
1,115,000
신한은행
제분공장

〃
건물, 기계, 집기
632,608
현대해상화재보험
-
-
제분공장

〃
건물
130,000
현대해상화재보험
-
-
임대사업장(영주)

〃
건물
200,000
현대해상화재보험
-
-
왜관물류센타

〃
건물
766,300
현대해상화재보험
766,300
수출입은행
부산 중동 오피스텔

동산종합보험
재고자산
1,500,000
현대해상화재보험
-
-
사료공장

〃
재고자산
3,800,000
현대해상화재보험
-
-
제분공장

합 계
22,056,526

12,251,094

또한, 당사는 상기 보험 이외에 차량운반구에 대하여 종합보험 및 책임보험에 가입하고 있으며, 소맥분에 대하여 100,000천원의 제조물배상책임보험 및 사료공장과 제분공장에 대하여 가스사고배상책임보험에 가입하고 있습니다.

16. 기타비유동채권

당기말과 전기말 현재 기타비유동채권의 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

장 기 채 권
26,892,024
28,019,126

대손충당금
(22,029,198)
(21,506,036)

보 증 금
3,729,121
2,255,650

대손충당금
(90,000)
(90,000)

합 계
8,501,947
8,678,740

17. 금융부채의 분류

당기말과 전기말 현재 당사의 금융부채의 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

I. 매입채무및기타채무
4,369,378
5,287,524

매입채무
1,765,986
2,113,309

미지급금
1,994,558
2,398,509

미지급비용
347,429
460,115

예수금
192,905
279,091

임대보증금
68,500
36,500

II. 기타금융부채
72,294,138
69,907,409

전환사채
-
440,064

파생상품부채
-
185,063

원화단기차입금
33,888,221
30,549,364

외화단기차입금
26,821,919
23,278,693

유동성장기부채
6,891,228
10,631,348

원화장기차입금
4,506,300
3,608,000

외화장기차입금
186,470
1,214,877

합 계
76,663,516
75,194,933

18. 금융부채의 범주별 손익 분류

당기와 전기 당사의 금융부채의 범주별 손익내용은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

I. 당기손익인식금융부채
-
-

II. 매입채무및기타채무
-
-

III. 기타금융부채
(2,169,925)
(4,044,705)

이자비용(주1)
(2,169,925)
(4,044,705)

합 계
(2,169,925)
(4,044,705)

(주1) 상기 이자비용에는 할인이자가 포함되어 있습니다.

19. 기타유동부채

당기말과 전기말 현재 당사의 기타유동부채의 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

선수금
728,584
549,615

단기리스부채
185,209
104,506

합 계
913,793
654,121

20. 전환사채

(1) 당기말과 전기말 현재 당사가 발행한 전환사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
만기일
당기말이자율(%)
당기말
전기말

제 1회 무기명식 이권부
 무보증 사모 전환사채
2021년12월19일
-
-
440,064

 (2) 당기말 현재 당사가 발행한 제 1회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채는 
전액 주식전환 및 상환완료되었습니다. 

21. 차입금

(1) 당기말 및 전기말 현재 장ㆍ단기차입금의 내용은 다음과 같습니다. 

가. 단기차입금(원화) (단위 : 천원)

차 입 처
내 역
당기말
이자율(%)
당기말
전기말

우리은행
어음할인
-
-
2,130,630

대구은행
일반자금대출(한도)
4.06
2,500,000
3,500,000

대구은행
일반자금대출(분할상환)
5.14
272,800
-

대구은행
일반자금대출(건별)
5.19
1,435,400
-

부산은행
일반자금대출(건별)
5.83
2,250,000
2,500,000

부산은행
일반자금대출(분할상환)
6.33
85,021
-

부산은행
일반자금대출(분할상환)
-
-
83,734

부산은행
일반자금대출(한도)
5.23
1,455,000
1,455,000

수출입은행
수입자금대출
6.82
6,650,000
8,180,000

신한은행
일반자금대출(한도)
3.72
6,500,000
200,000

신한은행
일반자금대출(건별)
3.53
5,000,000
5,000,000

IBK저축은행
일반자금대출(건별)
5.80
7,500,000
7,500,000

MG손해보험
보험약관대출
2.85
240,000
-

합 계
33,888,221
30,549,364

나. 단기차입금(외화)

(단위 : 천원)

차 입 처
내 역
당기말 이자율(%)
당기말
전기말

농협은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
1,782,933
2,790,972

신한은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
12,680,644
8,468,767

우리은행
원재료구매
-
-
1,029,973

대구은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
7,999,987
6,242,856

부산은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
4,358,355
3,817,764

산업은행
원재료구매
-
-
928,360

합 계
26,821,919
23,278,692

(주1) 상기 외화차입금은 USD 금액을 각 기말의 기준환율로 환산한 금액입니다

다. 장기차입금(원화)
 (단위 : 천원)

차 입 처
내 역
당기말
이자율(%)
당기말
전기말

대구은행
축산발전기금대출
3.00
3,268,000
10,483,400

대구은행
축산발전기금대출
2.50
2,780,000
-

대구은행
일반자금대출
5.14
727,200
-

국민은행
일반자금대출
-
-
1,000,000

KB생명外
보험약관대출
3.70
1,170,000
340,000

소 계
7,945,200
11,823,400

유동성장기차입금
(3,438,900)
(8,215,400)

합 계
4,506,300
3,608,000

라. 장기차입금(외화)

(단위 : 천원)

차 입 처
내 역
이자율(%)
당기말
전기말

농협은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
554,979
1,237,688

신한은행
원재료구매
Libor USD 6M + α
3,083,819
2,393,138

소 계
3,638,798
3,630,826

유동성장기차입금
(3,452,328)
(2,415,948)

합 계
186,470
1,214,878

2021년 12월말 현재 6개월 USD LIBOR 금리는 0.34%이며, 가산금리는 은행별로 0.25% ~ 1.00%로 상이합니다.

(2) 당기말 현재 장기차입금 상환계획은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

연 도
22년1월 ~ 22년12월
23년1월 ~ 23년12월
24년1월 이후
합 계

원 화
3,438,900
4,023,600
482,700
7,945,200

외 화
3,452,328
186,470
-
3,638,798

합 계
6,891,228
4,210,070
482,700
11,583,998

22. 퇴직급여채무

당사는 종업원을 위하여 퇴직급여제도를 운영하고 있으며, 이 제도에 따르면 종업원의 퇴직시 근속 1년당 최종 3개월 평균급여에 지급률 등을 가감한 금액을 지급하도록 하고 있습니다. 사외적립자산과 확정급여채무의 보험수리적평가는 연금계리방식을 사용하여 적격성이 있는 독립적인 보험계리법인인 지아보험계리컨설팅에 의하여 수행되었습니다.

(1) 당기말과 전기말 현재 재무제표에 인식된 금액은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

확정급여채무의 현재가치
3,385,403
3,954,222

사외적립자산의 공정가치
(3,629,599)
(3,280,406)

국민연금전환금
(40,411)
(40,411)

재무상태표상 부채
(284,607)
633,405

(2) 당기와 전기 중 확정급여채무의 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

기초확정급여채무
3,954,222
4,005,777

당기근무원가
358,773
350,627

이자원가
35,351
40,766

퇴직급여지급액
(441,115)
(353,246)

보험수리적손익
(521,828)
(89,702)

기말확정급여채무
3,385,403
3,954,222

(3) 당기와 전기 중 퇴직급여제도와 관련하여 인식된 손익은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

당기근무원가
358,773
350,627

순학정급여부채(자산)의 순이자
(20,062)
(37,920)

합 계
338,711
312,707

(4) 당기와 전기 중 사외적립자산의 공정가치 변동내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

기초사외적립자산의 공정가치
3,280,406
2,971,678

사용자기여금
777,175
582,566

사외적립자산의 기대수익
55,414
78,687

보험수리적손익
(38,009)
(44,838)

지급액
(445,387)
(307,687)

기말사외적립자산의 공정가치
3,629,599
3,280,406

(5) 당기 및 전기 중 현재 당사가 보험수리적평가를 위하여 사용한 주요 가정은 다음과 같습니다.

구 분
당기(%)
전기(%)

할인율
2.91
2.32

사외적립자산의 기대임금상승률
3.90
3.90

(6) 민감도분석

당기말 현재 다른 모든 가정이 유지될 때, 유의적인 보험수리적 가정이 발생가능한 합리적인 범위 내에서 변동할 경우 확정급여채무에 미치는 영향은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
증가
감소

할인율의 1% basis point 변동
104,999
(92,300)

미래임금상승률의 1% 변동
102,982
(92,383)

보험수리적 가정들 사이에는 상관관계가 있으므로 가정의 변동이 독립적으로 발생되지 않을 것이기 때문에 상기의 민감도 분석은 확정급여채무의 실제변동을 나타내지 않을 것입니다. 또한 상기의 민감도 분석에서 확정급여채무의 현재가치는 재무상태표상 확정급여채무를 측정하는 데 적용한 예측단위적립방식을 사용하여 측정되었습니다.

(7) 확정급여채무의 만기구성에 대한 정보

당기말 현재 확정급여채무의 만기구성정보는 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구분
1년미만
1~3년미만
3~6년미만
6~10년미만
10년이상
합계

지급액
1,953,092
233,625
434,900
431,976
331,810
3,385,403

(주1) 확정급여채무의 가중평균 만기는 8.18년입니다.

23. 자본금 및 기타자본구성요소

1) 당기말과 전기말 현재 자본금과 납입자본의 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

수권주식수
500,000,000주
500,000,000주

전액납입된 보통주식수
28,269,988주
27,179,476주

주당액면가액
500원
500원

자본금
14,134,994
13,589,738

2) 당기말과 전기말 현재 기타자본구성요소의 내역은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

주식발행초과금
24,115,557
22,291,720

자기주식처분이익
3,938,292
3,938,292

자기주식
(1,400,056)
(1,400,056)

자산재평가차익
41,657,775
42,947,931

합 계
68,311,568
67,777,887

3) 당기말 및 전기말 현재 당사가 보유하고 있는 자기주식은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

취득경위
종 류
당기말
전기말

주식수(주)
금 액
주식수(주)
금 액

경영권보호 및
주식가격안정
보통주
1,300,000
1,400,056
1,300,000
1,400,056

당사는「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제165조의2 규정에 의거 경영권보호 및 자사 주식가격의 안정을 위해 자기주식을 취득하여 기타자본구성요소에 계상하고 있습니다.

24. 이익잉여금

(1) 당기말과 전기말 현재 이익잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

법정적립금
800,000
800,000

이익준비금(주1)
800,000
800,000

임의적립금
4,800,000
4,800,000

배당평균적립금
4,000,000
4,000,000

임의적립금
800,000
800,000

미처분이익잉여금
(36,079,642)
(28,175,889)

합 계
(30,479,642)
(22,575,889)

(주1) 당사는 상법의 규정에 따라 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하도록 되어 있으며, 동 이익준비금은 이익배당 목적으로 사용될 수 없으며 자본전입 또는 결손보전에만 사용이 가능합니다.

(2) 당기와 전기 결손금처리계산서는 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

처리예정일 : 2022년 3월 11일
처리확정일 : 2021년 3월 29일

I. 미처리결손금

(36,079,642)

(28,175,889)

전기이월미처리결손금
(28,175,889)

(13,377,359)

당기순손익
(9,571,288)

(17,906,503)

보험수리적손익
377,378

34,994

재평가잉여금
1,290,156

3,072,979

II. 차기이월미처리결손금

(36,079,642)

(28,175,889)

25. 판매비와관리비

당기와 전기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

급여
2,499,021
2,420,319

퇴직급여
217,642
258,892

복리후생비
520,663
493,799

여비교통비
60,429
48,591

통신비
57,788
52,274

수도광열비
14,721
16,622

세금과공과
536,303
408,285

임차료
247,712
282,403

감가상각비
517,401
516,912

수선비
124,485
61,391

접대비
319,135
371,443

광고선전비
13,011
22,266

경상연구개발비
93,863
80,957

운반비
2,118,830
1,981,065

판매수수료
124,426
49,981

대손상각비
(291,593)
7,142,732

교육훈련비
12,478
11,372

도서인쇄비
9,955
7,754

지급수수료
1,427,145
730,309

소모품비
105,578
78,494

차량관리비
471,148
324,238

보험료
2,443
3,486

잡급
19,993
18,404

무형자산상각비
7,382
5,552

합 계
9,229,959
15,387,541

26. 기타수익

당기와 전기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

수입조출료
77,548
69,727

수입임대료
38,200
73,448

외 환 차 익
11,179
1,147,022

외화환산이익
553
1,671,608

대손충당금환입
248,141
-

유형자산처분이익
244,585
6,129

투자자산처분이익
1,662,004
948,180

잡이익
51,247
77,930

합 계
2,333,457
3,994,044

27. 기타비용

당기와 전기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

지급조출료
54,044
25,209

외 환 차 손
1,775,255
1,107,927

외화환산손실
553,828
522

기타의 대손상각비
-
6,184,111

기 부 금
84,612
76,509

유형자산처분손실
117,677
7,317

유형자산평가손실
-
726,990

투자자산처분손실
1,160,197
-

잡손실
2,101
64,221

합 계
3,747,714
8,192,806

28. 금융수익

당기와 전기 중 금융수익의 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

이자수익
415,380
344,305

배당금수익
10,300
11,739

당기손익공정가치측정금융자산처분이익
135,919
57,293

당기손익공정가치측정금융자산평가이익
157,400
4,115

파생상품평가이익
-
3,555,644

사채상환이익
10
-

합 계
719,009
3,973,097

29. 금융비용

당기와 전기 중 금융비용의 구성내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

이자비용
2,169,925
4,044,705

당기손익공정가치측정금융자산처분손실
6,008
21,639

당기손익공정가치측정금융자산평가손실
49,461
180,410

장기투자자산 평가손실
-
1,338,083

사채상환손실
-
2,877,825

합 계
2,225,394
8,462,662

30. 종속기업 및 관계기업 투자손익

당기와 전기 중 종속기업 및 관계기업 투자손익 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

종속기업투자주식손상차손
-
3,650,000

31. 법인세비용

(1) 법인세비용의 세부내역
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

일시적차이의 증감
(4,605,865)
(3,103,246)

자본에 직접 반영된 이연법인세
818,585
2,140,087

총이연법인세
(3,787,280)
(963,159)

법인세비용
2,717,681
(3,405,645)

(2) 법인세비용차감전순이익에 대한 법인세비용과 가중평균세율을 사용하여 이론적으로 계산된 금액과의 차이내역
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

법인세비용차감전순손익
(6,853,607)
(22,411,399)

적용법인세율로 계산된 법인세비용
(1,507,794)
(4,930,508)

법인세 효과 :

- 세무상 차감되지 않는 비용
300,268
159,258

- 세무상 차감되지 않는 수익
(484)
(10,645)

- 기 타
3,925,691
(574,225)

법인세비용
2,717,681
(4,504,896)

(3) 기타포괄손익의 각 구성항목과 관련된 법인세효과
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

반영전
법인세효과
반영후
반영전
법인세효과
반영후

재측정요소
483,818
(106,440)
377,378
44,863
(9,870)
34,993

토지재평가이익
-
-
-
34,537,601
(7,598,272)
26,939,329

합 계
483,818
(106,440)
377,378
34,582,464
(7,608,142)
26,974,322

(4) 당기 및 전기 중 자본에 직접 반영된 법인세효과는 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

재측정요소
(106,440)
(9,870

토지재평가이익
363,890
(7,598,272)

합 계
257,450
(7,608,142)

(5) 이연법인세자산과 부채의 회수 및 결제시기는 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

이연법인세자산

12개월 후에 회수될 이연법인세자산
5,172,281
6,831,767

12개월 이내에 회수될 이연법인세자산
3,539,341
4,999,609

소 계
8,711,622
11,831,376

이연법인세부채

12개월 후에 결제될 이연법인세자산
(11,544,832)
(11,889,342)

12개월 이내에 결제될 이연법인세자산
(954,070)
(905,193)

소 계
(12,498,902)
(12,794,535)

'이연법인세자산(부채) 순액
(3,787,280)
(963,159)

(6) 당기와 전기 중 동일 과세당국과 관련된 금액을 상계하기 위하여 이전의 이연법인세자산과 부채의 변동내용은 다음과 같습니다(단위:천원).

가. 당기

구 분
당 기 초
손익계산서
기타포괄손익
당 기 말

이연법인세부채

토지
(11,889,342)
-
344,511
(11,544,831)

퇴직보험예치금
(721,689)
(76,824)
-
(798,513)

파생상품평가이익
(27,946)
27,946
-
-

미수수익
(155,558)
-
-
(155,558)

소 계
(12,794,535)
(48,878)
344,511
(12,498,902)

이연법인세자산

재고자산평가손실
15,085
(6,377)
-
8,708

연월차수당
43,492
(7,931)
-
35,561

감가상각비
20,317
(10,077)
-
10,240

전환사채이자
11,125
(11,125)
-
-

퇴직급여충당부채
668,877
172,351
-
841,228

지분법투자주식
991,182
(991,182)
-
-

대손금
1,191,996
(1,191,996)
-
-

단기투자자산
1,943,141
(837,581)
-
1,105,560

대손충당금
3,841,551
480,794
-
4,322,345

이월결손금
2,981,534
(593,554)
-
2,387,980

이월세액공제
123,076
(123,076)
-
-

소 계
11,831,376
(3,119,754)
-
8,711,622

순 액
(963,159)
(3,168,632)
344,511
(3,787,280)

나. 전기

구 분
당 기 초
손익계산서
기타포괄손익
당 기 말

이연법인세부채

토지
(5,317,745)
1,026,675
(7,598,272)
(11,889,342)

퇴직보험예치금
(653,769)
(67,920)
-
(721,689)

파생상품평가이익
(419,370)
391,424
-
(27,946)

미수수익
(155,558)
-
-
(155,558)

소 계
(6,546,441)
1,350,178
(7,598,272)
(12,794,535)

이연법인세자산

재고자산평가손실
-
15,085
-
15,085

선수수익
23,954
(23,954)
-
-

연월차수당
9,126
34,366
-
43,492

감가상각비
17,048
3,269
-
20,317

전환사채이자
478,387
(467,262)
-
11,125

퇴직급여충당부채
673,987
(5,110)
-
668,877

지분법투자주식
991,182
-
-
991,182

대손금
1,229,520
(37,524)
-
1,191,996

단기투자자산
826,627
1,116,514
-
1,943,141

대손충당금
2,239,313
1,602,238
-
3,841,551

이월결손금
2,127,142
854,392
-
2,981,534

이월세액공제
70,241
52,835
-
123,076

소 계
8,686,528
3,144,849
-
11,831,376

순 액
2,140,087
4,495,027
(7,598,272)
(963,159)

32. 비용의 성격별 분류

당기 및 전기 중 발생한 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

제품의 변동
(687,150)
662,657

상품 등 기타재고자산의 변동
(177)
(112)

원재료와 부산물의 사용액
53,686,834
45,809,977

원재료 등의 판매
2,437,370
2,808,152

종업원급여 및 퇴직급여
4,760,257
4,460,001

감가상각
1,073,696
1,092,249

전력비와 연료비
1,292,306
1,214,212

경상연구개발비
382,159
431,281

지급수수료
1,627,960
921,176

운반비
2,118,830
1,981,065

기타
4,266,236
10,879,814

매출원가 및 영업비용의 합계
70,958,321
70,260,472

33. 주당이익(손실)

(1) 당기 기본주당이익(손실)

가. 가중평균유통보통주식수 산정 
 (단위 : 주)

일 자
거래내역
가중치
유통주식수
가중평균

전기이월
-
365/365
25,879,476
25,879,476

2021.01.18
전환사채전환
348/365

218,102
207,944

2021.02.10
전환사채전환
325/365

872,410
744,803

합 계
26,864,223

나. 기본주당이익(손실) 
 (단위 : 원, 주)

구 분
금액

① 당기순이익(손실)
(9,571,287,656)

② 가중평균유통보통주식수
26,864,223

③ 기본주당이익(손실)(① /②)
(356)

(2) 전기 기본주당이익(손실)

가. 가중평균유통보통주식수 산정 
 (단위 : 주)

일 자
거래내역
가중치
유통주식수
가중평균

전기이월
-
366/366
25,879,476
20,882,504

합 계
20,882,504

나. 기본주당이익(손실) 
 (단위 : 원, 주)

구 분
전기

① 전기순이익(손실)
(17,906,502,752)

② 가중평균유통보통주식수
20,882,504

③ 기본주당이익(손실)(① /②)
(857)

(3) 당기와 전기 순손실이 발생하여 잠재적 보통주의 희석화 효과가 없으므로 희석주당손익을 계산하지 않았습니다.

34. 담보제공자산

(1) 당기말 현재 당사의 채무를 위하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내용은 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
담보제공자산
장부가액
담보설정금액
차입금종류
채무금액
담보권자

유형자산,
투자부동산
토지(경주시 구정동)
토지, 건물(김천시 화전리)
900,278
26,000,000
기한부외화지급보증외
28,601,403
신한은행

토지,건물,기계
 (제분공장)
43,693,740

토지,건물,기계
 (제분공장)
11,400,000
일반자금대출
7,500,000
IBK저축은행

토지(춘천시 후평동, 경주시 북토리,양산시 용당동)
오피스텔(해운대구 중동)
4,724,128
5,010,662
수입자금대출
6,650,000
수출입은행

토지,건물,기계
 (사료공장)
7,377,971
9,000,000
기한부외화지급보증외
20,152,659
대구은행

임야
(남구 용당동)
10,066,708
4,800,000

토지
 (상북면 외석리)
1,932,381
3,000,000
일반자금대출
3,790,021
부산은행

장기금융상품
장기성예금(보험)
1,717,249
1,410,000
보험약관대출
1,410,000
KB생명외

합 계
70,412,455
60,620,662

68,104,083

수출입은행의 수입자금자금대출과 관련하여 당사의 재고자산에 15,600,000천원의 양도담보계약이 설정되어 있으며, 당좌거래와 관련하여 당좌개설보증금 6,000천원이 담보로 제공되어 있습니다.

(2) 당기말 현재 타인의 채무를 위하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내용은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

담보제공처
과목
담보제공액
금융기관

벧엘농장(주)
정기예탁금
1,900,000
축산업협동조합

35. 지급보증

(1) 당기말과 전기말 현재 당사가 제공받고 있는 보증내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

보험회사
피보증회사
내 역
지급보증금액

당기말
전기말

서울보증보험
(주)한탑
공탁보증보험 등
221,267
235,600

(2) 당기말과 전기말 현재 당사가 보증(담보)을 제공하고 있는 금액은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

피보증회사
보증내역
보증금액

당기말
전기말

벧엘농장(주)
사료구매자금대출
3,700,000
3,700,000

(주)양정산업
운전자금대출
-
828,000

새울농장유통센터
운전자금대출
540,000
600,000

합 계
원화
4,240,000
5,128,000

36. 채무인수약정

당사는 2021년 7월 23일자로 대성농장의 IBK저축은행 일반자금대출 2,500백만원에대하여 IBK저축은행과 채무인수약정을 체결하였습니다.

37. 우발사항과 약정사항

(1) 당기말 현재 당사가 금융기관 등과 약정하고 있는 내용은 다음과 같습니다.
 (원화단위 : 천원)

금융기관명
구 분
한도액
사용액
미사용액

신한은행
일반자금대출(한도)
6,500,000
6,500,000
-

일반자금대출(건별)
5,000,000
5,000,000
-

할인어음
500,000
-
500,000

기한부외화지급보증
USD 14,474,652
USD 14,425,477
USD 49,175

농협은행
기한부외화지급보증
USD 4,000,000
USD 3,705,766
USD 294,234

부산은행
일반자금대출(건별)
3,000,000
2,250,000
-

일반자금대출(분할상환)
250,000
85,021
-

일반자금대출(한도)
1,455,000
1,455,000
-

할인어음
1,200,000
-
1,200,000

기한부외화지급보증
USD 4,900,000
USD 3,679,919
USD 1,220,081

대구은행
일반자금대출(한도)
2,500,000
2,500,000
-

일반자금대출(분할상환)
1,000,000
1,000,000
-

일반자금대출(건별)
1,435,400
1,435,400
-

축산발전기금대출
6,048,000
6,048,000
-

할인어음
1,000,000
-
1,000,000

기한부외화지급보증
USD 8,000,000
USD 7,734,508
USD 265,492

하나은행
전자방식외담대
1,100,000
-
1,100,000

수출입은행
수입자금대출
6,650,000
6,650,000
-

IBK저축은행
일반자금대출(건별)
7,500,000
7,500,000
-

KB생명外
보험약관대출
1,410,000
1,410,000
-

합 계
원 화
45,633,421
41,833,421
3,800,000

외 화
USD 31,374,652
USD 29,545,670
USD 1,828,982

(주1) 상기 기한부외화지급보증의 사용액 중 USD 25,694,404은 당사의 외화차입금으로 계상되어 있으며, 나머지 USD 3,851,265은 물품수입을 위한 L/C 인수전 금액입니다.
(주2) 하나은행 전자방식외담대 한도는 당사가 판매기업으로서, 보유중인 매출채권을 할인할 수 있는 한도입니다.

또한, 당기말 현재 당사는 신한은행과 2022년 1월 4일을 실행일로 하는 USD 320,000의 선물환계약(약정환율 1USD=1,184.85원)을 체결하고 있습니다.

(2) 당기말 현재 당사가 피고로 계류중인 소송사건 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

사건번호
계류법원
사건명
원고
소가
진행상황

2021가합101832
부산지법 동부지원
주주총회결의취소
주식회사 씨엔킴외 5명
100,000
1심 계류중

38. 부문별 정보

(1) 사업별 부문에 대한 일반정보 

당사는 소맥분 제조 및 판매를 주요사업으로 영위하는 제분사업부와 배합사료 제조및 판매를 주요사업으로 영위하는 사료사업부를 가지고 있으며 각각 별도로 제조공장을 소유하고 있습니다.

(2) 사업별 부문에 대한 재무현황

당기와 전기의 사업부문별 재무현황은 다음과 같습니다.

가. 당기
 (단위 : 천원)

구 분
제분사업부
사료사업부
합 계

매출액
48,079,184
18,946,172
67,025,356

영업손익
(1,655,069)
(2,277,895)
(3,932,964)

나. 전기

(단위 : 천원)

구 분
제분사업부
사료사업부
합 계

매출액
41,626,365
18,561,036
60,187,401

영업손익
(1,398,253)
(8,674,818)
(10,073,071)

(3) 주요 고객에 대한 의존도

당기와 전기 중 단일 외부 고객으로부터의 수익이 당사 총 수익의 10% 이상인 주요 고객은 없습니다.

39. 환경정책 등 

당사는 2000년 중 ISO 9001 품질경영시스템 인증, 2001년 중 ISO 14001 환경경영시스템 인증, 2008년 중 ISO 22000 식품안전경영시스템 인증을 받았습니다. 2009년에는 농림수산식품부로부터 배합사료공장 HACCP인증을 받았으며, 2013년에는 식품의약품안전청으로부터 제분공장 HACCP 인증을 받았습니다. 또한, 제조과정에서 발생하는 부산물 및 폐기물은 (주)에너지네트웍, 파란환경산업 등에 위탁하여 처리하고 있습니다.

40. 현금흐름표

(1) 당기와 전기 중 영업으로부터 창출된 현금의 내역은 다음과 같습니다.
 (단위 : 천원)

구 분
당기
전기

당기순이익(손실)
(9,571,288)
(17,906,503)

손익조정 :
3,087,154
14,918,235

감가상각비
1,073,696
1,134,140

무형자산상각비
7,383
5,551

퇴직급여
369,009
364,906

사채상환손실
-
3,043,365

외화환산손실
553,828
-

당기손익공정가치측정금융자산평가손실
49,462
180,410

당기손익공정가치측정금융자산처분손실
6,008
21,639

종속기업투자주식손상차손
-
3,650,000

대손상각비
(291,593)
7,142,732

기타의 대손상각비
(1,006,500)
6,184,111

전환사채 이자
1
953,458

유형자산평가손실
-
764,800

투자부동산처분손실
1,160,197
7,317

유형자산처분손실
117,677
1,338,083

이자비용
198,089
490,986

법인세비용
532,661
(4,504,896)

당기손익공정가치측정금융자산평가이익
(157,400)
(4,116)

당기손익공정가치측정금융자산처분이익
(135,919)
(57,293)

유형자산처분이익
(6,677)
(6,129)

투자부동산처분이익
(1,899,912)
(948,180)

외화환산이익
(553)
(1,147,544)

파생상품평가이익
-
(3,555,644)

배당금수익
(10,300)
(11,739)

이자수익
(415,380)
(127,722)

영업활동으로 인한 자산부채의 변동 :
825,744
(1,545,395)

매출채권 감소(증가)
2,846,051
2,687,044

선급금 감소(증가)
(45,732)
(216,426)

선급비용 감소(증가)
17,368
8,848

부가세대급금 감소(증가)
13,864
4,439

기타당좌자산 감소(증가)
(35,445)
226,096

재고자산 감소(증가)
(2,657,590)
(458,092)

매입채무 증가(감소)
(1,004,342)
(2,702,160)

선수금 증가(감소)
178,969
214,372

선수수익 증가(감소)
-
(135,433)

예수금 증가(감소)
(86,186)
(419,348)

미지급비용의 증가(감소)
(166,881)
306,337

퇴직금지급 증가(감소)
4,104
(753,669)

퇴직신탁예치금 증가(감소)
106,520
(308,728)

국민연금전환금 증가(감소)
-
1,325

장기채권의 감소(증가)
942,264
-

영업으로부터 창출된 현금흐름
(5,658,390)
(4,533,663)

(2) 당기와 전기 중 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당기
전기

장기차입금의 유동성 대체
6,891,228 

9,410,893

전환사채의 전환
400,000
11,699,978

(3) 당기와 전기 중 재무활동에서 생기는 부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

- 당기

(단위 : 천원)

구 분
당 기 초
현금흐름
비현금거래
당 기 말

유동성 대체
이자비용
기타

단기차입금
53,828,057
6,882,083

60,710,140

유동성장기부채
10,631,348
(10,631,348)
6,891,228

6,891,228

유동성전환사채
400,022
(22)
0

400,000
0

장기차입금
4,822,877
6,761,120
(6,891,228)

4,692,770

리스부채(유동)
299,015

(113,806)
185,209

리스부채(비유동)
51,353

126,085
177,438

합 계
70,032,673
3,011,833

412,279
72,656,785

- 전기

(단위 : 천원)

구 분
잔 기 초
현금흐름
비현금거래
전 기 말

유동성 대체
이자비용
기타

단기차입금
47,106,415
6,721,642

53,828,057

유동성장기부채
4,245,502
(3,025,047)
9,410,893

10,631,348

유동성전환사채
17,200,000
(5,100,000)
0

11,699,978
400,022

장기차입금
9,410,893
4,822,877
(9,410,893)

4,822,877

리스부채(유동)

104,506
299,015

리스부채(비유동)

238,073
51,353

합 계
77,962,810
3,419,472

12,042,557
70,032,673

41. 코로나바이러스감염증-19(COVID-19)의 영향

코로나바이러스감염증-19(COVID-19)의 확산은 국내외 경제에 중대한 영향을 미치고 있습니다. 이는 생산성 저하와 매출의 감소나 지연, 기존 채권의 회수 등에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 이로 인해 당사의 재무상태와 재무성과에도 부정적인 영향이 발생할수 있습니다.

재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 코로나바이러스감염증-19(COVID-19)에 따른 불확실성의 변동에 따라 조정될 수 있으며, 코로나바이러스감염증-19(COVID-19)로 인하여 당사의 사업, 재무상태 및 경영성과 등에 미칠 궁극적인 영향은 현재 예측할 수 없습니다.

42. 계속기업 관련 중요한 불확실성

당사는 2021년 12월 31일로 종료되는 보고기간에 순손실 9,571백만원이 발생하였으며, 유동부채가 유동자산보다 41,549백만원 더 많음을 나타내고 있습니다. 이러한사건이나 상황은 계속기업으로서의 존속능력에 유의적 의문을 제기할 만한 중요한 불확실성이 존재함을 나타냅니다. 

당사는 유가증권과 회원권의 매각, 대여금 회수, 부동산 매각 등을 통하여 유동성을 개선하고 운영자금을 확보할 계획입니다. 이러한 방안들은 대내외적 변수에 따라 실현가능성을 합리적으로 예측하기 어려우며, 이와 같은 불확실성의 최종결과로 계속기업가정이 타당하지 않을 경우에 발생할 수도 있는 자산과 부채의 금액 및 분류표시와 관련 손익항목에 대한 수정사항은 당기 재무제표에 반영되어 있지 않습니다.

6. 배당에 관한 사항

가. 배당에 관한 사항
 당사 정관에서는 배당에 관한 사항에 대하여 다음과 같이 규정하고 있습니다.

제 42조 [이익금의 처분]
회사는 매 사업년도의 처분전이익잉여금을 다음과 같이 처분한다.
 1. 이익준비금
 2. 기타의 법정적립금
 3. 배당금
 4. 임의적립금
 5. 별도적립금
 6. 임직원 퇴직급여기금 및 상여금
 7. 기타의 이익잉여금처분액

제43조 【이익배당】
① 이익의 배당은 금전 또는 금전 외의 재산으로 할 수 있다.
② 제1항의 배당은 매결산기말 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게
지급한다.
③ 이익의 배당을 주식으로 하는 경우 회사가 수종의 주식을 발행한 때에는 주주총회의
 결의로 그와 다른 종류의 주식으로도 할 수 있다.
④ 이익배당은 주주총회의 결의로 정한다. 다만, 제41조 제6항에 따라 재무제표를 
이사회가 승인하는 경우 이사회 결의로 이익배당을 정한다. 

제43조의1 【분기배당】
① 회사는 이사회의 결의로 사업연도 개시일부터 3월, 6월 및 9월의 말일(이하 "분기
배당 기준일"이라 한다)의 주주에게 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조
의12에 따라 분기배당을 할 수 있다. 
② 제1항의 결의는 분기배당 기준일 이후 45일내에 하여야 한다.
③ 분기배당은 직전결산기의 대차대조표상의 순자산액에서 다음 각 호의 금액을
공제한 액을 한도로 한다.
 1. 직전결산기의 자본의 액
 2. 직전결산기까지 적립된 자본준비금과 이익준비금의 합계액
 3. 직전결산기의 정기주주총회에서 이익배당하기로 정한 금액
 4. 직전결산기까지 정관의 규정 또는 주주총회의 결의에 의하여 특정목적을 위해
 적립한 임의준비금
 5. 상법시행령 제19조에서 정한 미실현이익
 6. 분기배당에 따라 당해 결산기에 적립하여야 할 이익준비금의 합계액
④ 제1항의 분기배당은 분기배당 기준일 전에 발행한 주식에 대하여 동등배당한다.
⑤ 제9조의 1의 우선주식에 대한 분기배당은 보통주식과 동일한 배당률을 적용한다.

제44조【배당금지급청구권의 소멸시효】
① 배당금의 지급청구권은 5년간 이를 행사하지 아니하면 소멸시효가 완성한다.
② 제1항의 시효의 완성으로 인한 배당금은 이 회사에 귀속한다.

나. 주요배당지표

구 분
주식의 종류
당기
전기
전전기

제63기
제62기
제61기

주당액면가액(원)
500
500
500

(연결)당기순이익(백만원)
-9,711
-15,640
-6,665

(별도)당기순이익(백만원)
-9,571
-17,907
-5,229

(연결)주당순이익(원)
-361
-749
-342

현금배당금총액(백만원)
-
-
-

주식배당금총액(백만원)
-
-
-

(연결)현금배당성향(%)
-
-
-

현금배당수익률(%)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주식배당수익률(%)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주당 현금배당금(원)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주당 주식배당(주)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

다. 과거 배당 이력

(단위: 회, %)

연속 배당횟수
평균 배당수익률

분기(중간)배당
결산배당
최근 3년간
최근 5년간

-
-
-
-

※ 최근 5년간 배당에 관한 사항이 없음

7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항

7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적

[지분증권의 발행 등과 관련된 사항]

증자(감자)현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 원, 주)

주식발행
(감소)일자
발행(감소)
형태
발행(감소)한 주식의 내용

종류
수량
주당
액면가액
주당발행
(감소)가액
비고

2020년 04월 07일
전환권행사
보통주식
1,499,452
500
749,726,000
-

2020년 11월 30일
전환권행사
보통주식
1,008,722
500
504,361,000
-

2020년 12월 01일
전환권행사
보통주식
109,051
500
54,525,500
-

2020년 12월 11일
전환권행사
보통주식
626,730
500
313,365,000
-

2020년 12월 14일
전환권행사
보통주식
845,448
500
422,724,000
-

2020년 12월 15일
전환권행사
보통주식
1,962,921
500
981,460,500
-

2020년 12월 24일
전환권행사
보통주식
327,152
500
163,576,000
-

2021년 01월 05일
전환권행사
보통주식
218,102
500
109,051,000
-

2021년 01월 20일
전환권행사
보통주식
872,410
500
436,205,000
-

미상환 전환사채 발행현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 원, 주)

종류＼구분
회차
발행일
만기일
권면(전자등록)총액
전환대상
주식의 종류
전환청구가능기간
전환조건
미상환사채
비고

전환비율
(%)
전환가액
권면(전자등록)총액
전환가능주식수

제1회
무기명식 이권부 무보증 사모전환사채
1
2018년 12월 19일
2021년 12월 19일
17,200,000,000
주식회사 한탑 기명식 보통주식

2019년 12월 19일

~
2021년 11월 19일

100
1,834
-
-
-

합 계
-
-
-
17,200,000,000
-
-
-
-
-
-
-

※ 당기말 현재 2018년 12월 19일 당사가 발행한 제 1회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채는 전액 주식전환 및 상환완료되었습니다. 

- 미상환 신주인수권부사채 등 발행현황
 해당사항없음

- 미상환 전환형 조건부자본증권 등 발행현황
 해당사항없음

[채무증권의 발행 등과 관련된 사항]

채무증권 발행실적

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 백만원, %)

발행회사
증권종류
발행방법
발행일자
권면(전자등록)총액
이자율
평가등급
(평가기관)
만기일
상환
여부
주관회사

주식회사 한탑
회사채
사모
2018년 12월 19일
17,200
4%
-
2021.12.19
상환
-

합 계
-
-
-
17,200
-
-
-
-
-

※ 당기말 현재 2018년 12월 19일 당사가 발행한 제 1회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채는 전액 주식전환 및 상환완료되었습니다. 

기업어음증권 미상환 잔액

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-

※ 해당사항없음

단기사채 미상환 잔액

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

※ 해당사항없음

회사채 미상환 잔액

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

※ 해당사항없음

신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
15년이하
15년초과
20년이하
20년초과
30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

※ 해당사항없음

조건부자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
20년이하
20년초과
30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

※ 해당사항없음

- 사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등
 해당사항없음

7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적

- 공모자금의 사용내역
 해당사항없음

- 사모자금의 사용내역

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

구 분
회차
납입일
주요사항보고서의
 자금사용 계획
실제 자금사용
 내역
차이발생 사유 등

사용용도
조달금액
내용
금액

전환사채
1회차
2018년 12월 19일
타법인주식취득: 10,000
운영자금 : 7,200
17,200
타법인 주식취득
및 운영자금
17,200
-

- 미사용자금의 운용내역
 해당사항없음

8. 기타 재무에 관한 사항

가 . 대손충당금 설정현황 (연결기준)
 (1) 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정내역

(단위 : 백만원)

구 분
계정과목
채권 총액
대손충당금
대손충당금
설정률

제63기
매출채권
11,983
283
2.36%

단기대여금
2,740
1,245
45.44%

미수금
169
50
29.59%

미수수익
333
-
-

기타당좌자산
-
-
-

선급금
172
-
-

회원권
2,438
90
3.69%

장기채권
24,586
22,029
89.60%

보증금
4,500
170
3.78%

합 계
46,921
23,867
50.86%

제62기
매출채권
15,828
1,209
7.64%

단기대여금
3,504
1,245
35.53%

미수금
479
-
0.00%

미수수익
84
-
0.00%

기타당좌자산
-
-
0.00%

선급금
114
-
0.00%

회원권
2,438
90
3.69%

장기채권
25,417
21,506
84.61%

보증금
3,131
170
5.43%

합 계
50,994
24,220
47.50%

제61기
매출채권
26,582
5,667
21.31%

단기대여금
8,752
1,238
14.15%

미수금
2,455
1,070
43.58%

미수수익
338
2
0.59%

기타당좌자산
887
661
74.52%

선급금
2,768
1,925
69.54%

회원권
2,438
90
3.69%

장기채권
348
300
86.21%

보증금
4,614
500
10.86%

합 계
49,182
11,453
23.29%

 (2) 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황

(단위 : 백만원)

구 분
제63기
제62기
제61기

1. 기초 대손충당금 잔액합계
24,219
11,452
8,540

2. 순대손처리액(①－②±③)
-
-
30

① 대손처리액(상각채권액)
-
-
-

② 상각채권회수액
-
-
-

③ 기타증감액
-
-
30

3. 대손상각비 계상(환입)액
(352)
12,767
2,882

4. 기말 대손충당금 잔액합계
23,867
24,219
11,452

 (3) 매출채권관련 대손충당금 설정방침

매출채권에 대하여 개별분석과 과거의 대손경험률에 의한 대손추산액을 경과기간(매출연령)에 따라 아래와 같이 대손충당금으로 설정하되, 각 거래처별로 매출채권에대한 담보설정내역, 재무상태, 회전일, 거래내역 등을 종합하여 담보설정금액 등 회수가능 금액을 차감하여 설정함.

경 과 기 간
대손충당금 설정율
비 고

6 월 이 하
0.5%
-

6월초과 1년이하
1.0%
-

1년초과 3년이하
50.0%
-

3 년 초 과
70.0%
-

 (4) 당기말 현재 경과기간별 매출채권잔액 현황

(단위 : 천원)

구 분
6월 이하
6월 초과
1년 이하
1년 초과
3년 이하
3년 초과
계

금
액
일 반
10,756,150
685,284
44,952
10,580
11,496,966

특수관계자
-
-
-
485,909
485,909

계
10,756,150
685,284
44,952
496,489
11,982,875

구성비율
89.76%
5.72%
0.38%
4.14%
100.00%

나. 재고자산의 보유 및 실사내역 등 (연결기준)
 (1) 최근 3사업연도의 재고자산의 사업부문별 보유현황

(단위 : 백만원)

사업부문
계정과목
제63기
제62기
제61기
비고

한탑
제분
사업부
제 품
1,420
807
1,505
-

원재료
1,314
570
638
-

미착원재료
5,768
7,698
5,081
-

상 품
1
1
1
-

기 타
111
107
111
-

소 계
8,614
9,183
7,336
-

사료
사업부
제 품
-
36
1
-

원재료
2,144
607
1,012
-

미착원재료
4,229
2,501
2,914
-

상 품
-
-
-
-

기 타
6
9
13
-

소 계
6,379
3,153
3,940
-

에쓰비
상 품
244
202
1,092
-

케이아이웍스
원재료
-
-
103
-

상 품
-
-
9
-

소 계
-
-
112
-

Choice Pro-Tech
제 품
460
350
399
-

원재료
860
561
549
-

소 계
1,320
911
948
-

큐하스
제 품
6
6
5
-

원재료
14
13
8
-

소 계
20
19
13
-

합 계
제 품
1,886
1.199
1,910
-

원재료
4,332
1.751
2,310
-

미착원재료
9,997
10.199
7,995
-

상 품
245
203
1,102
-

기 타
117
116
124
-

합 계
16,577
13.468
13,441
-

총자산대비 재고자산 구성비율(%)
[재고자산합계÷기말자산총계×100]
12.15%
9.61%
10.35%
-

재고자산회전율(회수)
[연환산 매출원가÷{(기초재고
＋기말재고)÷2}]
4.68회
4.99회
5.97회
-

 (2) 재고자산의 실사내역 등

재고자산은 계속기록법에 따라 기록한 수량을 실제 재고조사에 의하여 확정하고 있으며, 제조원가 또는 매입가액에 부대비용을 가산하고 선입선출법을 적용하여 산정한 취득원가를 재무상태표가액으로 하고 있습니다.

 가) 당사는 당기 재무제표를 작성함에 있어, 2021년 12월 31일까지의 재고자산을확정하고, 2022년 1월 1일 재고자산 실사(공장 가동前 실사완료)를 하였으며, 재무상태표일 현재 재고자산은 실사일 현재 재고자산과 일치하는 것으로 확인하였습니다. 

 나) 재고자산 실사時 외부회계법인 및 당사의 내부회계관리 담당자가 입회하였고, 각 재고자산 담당자별로 재고자산을 실사하였습니다. 

 다) 실사결과 장기체화재고는 없었으며, 재고자산이 담보로 제공된 사실도 없었습니다. 

다. 공정가치평가절차

[금융자산] 

1. 분류

연결회사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다.

- 당기손익-공정가치 측정 금융자산

- 기타포괄손익-공정가치 금융자산

- 상각후원가 측정 금융자산

금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다.

공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 그 평가손익을 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 연결회사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다.

단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다.

2. 측정

연결회사는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다.

내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다.

(1) 채무상품

금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 연결회사는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.

 (가) 상각후원가 측정 금융자산

계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은 해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다.

 (나) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 공정가치로 측정하는 금융자산의 평가손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다. 외환손익은 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시하고 손상차손은 '기타 비용'으로 표시합니다. 

 (다) 당기손익-공정가치측정 금융자산

상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치 측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식하고 발생한 기간에 연결포괄손익계산서에 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시합니다.

(2) 지분상품

연결회사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 장기적 투자목적 또는 전략적 투자목적의 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 연결회사가 배당을 받을 권리가 확정된 때 '기타수익'으로 당기손익으로 인식합니다.

당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 연결포괄손익계산서에 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에 대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다.

3. 손상

연결회사는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권 및 리스채권에 대해 연결회사는 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다.

4. 인식과 제거

금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 매매일에 인식하거나 제거합니다. 금융자산은 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나 금융자산을 양도하고 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전한 경우에 제거됩니다.

연결회사가 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 연결회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식합니다. 해당 금융부채는 연결재무상태표에 "차입금"으로 분류하고 있습니다.

5. 금융상품의 상계

금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다.

[금융부채]

1. 분류 및 측정 

주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 수단으로 지정되지 않은 파생상품이나 금융상품으로부터 분리된 내재파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다.

당기손익-공정가치 측정 금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 연결재무상태표 상 '매입채무', '차입금' 및 '기타금융부채' 등으로 표시됩니다. 

특정일에 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류됩니다. 이러한 우선주에 대한 유효이자율법에 따른 이자비용은 다른 금융부채에서 인식한 이자비용과 함께 연결포괄손익계산서 상 '금융원가'로 인식됩니다.

2. 제거

금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다. 소멸하거나 제3자에게 양도한 금융부채의 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.

라. 공정가치 평가기법 및 가정 

연결회사는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.
 
<수준1>- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격을 사용하여 도출되는 공정가치

<수준2>- 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한,자산이나 부채에 대한 투입변수를 사용하여 도출되는 공정가치. 단, <수준1>에 포함된 공시가격은 제외함

<수준3>- 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수)를 사용하는 평가기법으로부터 도출되는 공정가치
 
(1) 당기말과 전기말 현재 공정가치로 측정된 금융상품의 서열체계 각 수준에 따른 공정가치 측정치는 다음과 같습니다. 
 (단위 : 천원)

구 분
당기말
전기말

수준1
수준2
수준3
수준1
수준2
수준3

유동금융자산

당기손익공정가치측정 금융자산
921,486
-
5,489,016
689,487
-
5,617,462

활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간말 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기관을 통해 공시가격이 용이하게 그리고 정기적으로 이용가능하고, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 이를 활성시장으로 간주합니다. 

연결회사가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다. 이러한상품들은 수준1에 포함됩니다. <수준1>에 포함된 상품들은 매도가능으로 분류된 상장된 지분상품으로 구성됩니다.

활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 연결회사는 다양한 평가기법을 활용하고 있으며, 보고기간말에 현재 시장상황에 근거하여 가정을 수립하고 있습니다. 이러한 평가기법은 가능한 한 관측가능한 시장정보를 최대한 사용하고 기업특유정보를 최소한으로 사용합니다. 이때, 해당상품의 공정가치 측정에 요구되는 모든 유의적인 투입변수가 관측가능하다면 해당상품은 <수준2>에 포함됩니다.

만약 하나 이상의 유의적인 투입변수가 관측가능한 시장정보에 기초한 것이 아니라면 해당 상품은 <수준3>에 포함됩니다.

금융상품의 공정가치를 측정하는 데에 사용되는 평가기법에는 다음이 포함됩니다.

- 유사한 상품의 공시시장가격 또는 딜러가격

- 이자율스왑의 공정가치는 관측가능한 수익율곡선에 따른 미래 추정 현금흐름의 현 재가치로 계산

- 나머지 금융상품에 대해서는 현금흐름의 할인기법 등의 기타 기법 사용

IV. 회계감사인의 감사의견 등

1. 외부감사에 관한 사항

1. 회계감사인의 명칭 및 감사의견(검토의견 포함한다. 이하 이 조에서 같다)을 다음의 표에 따라 기재한다.

사업연도
감사인
감사의견
강조사항 등
핵심감사사항

제63기
(당기)
신우회계법인
적정

(1) COVID-19 영향의 불확실성

(2)
계속기업 관련 중요한 불확실성 등에 대한 감사인의 강조사항 참조

매출채권의 회수가능성 및 대손충당금의 적정성

제62기
(당기)
신우회계법인
적정

(1) COVID-19 영향의 불확실성

(2)
계속기업 관련 중요한 불확실성 등에 대한 감사인의 강조사항 참조

매출채권의 회수가능성 및 대손충당금의 적정성

제61기
(전기)
회계법인 상지원
적정

감사의견에는 영향을 미치지 않는 사항으로서, 감사보고서 이용자들은 다음 사항에 주의를 기울여야 할 필요가 있습니다. 연결재무제표에 대한 주석 40에서 설명하고 있는 바와 같이 연결회사는 2011년 이전에 발생한 비용인식관련 부채 과소계상의 회계처리 오류를수정하였습니다.

이러한 수정으로 인하여 2019년 12월 31일 및 2018년 12월 31일 현재의 연결재무상태표와 동일로 종료되는 양 보고기간의 연결손익계산서, 연결자본변동표 및 연결현금흐름표를 재작성하였습니다.

또한 2018년 12월 16일 발행한 전환사채의 평가에 관한 회계처리 오류를 수정하였습니다. 이러한 수정으로 인하여 2019년 12월 31일 종료되는 보고기간의 연결재무제표를 재작성하였습니다. 
이러한 회계처리의 오류로 인하여 2019년 12월 31일 및 2018년 12월 31일 현재 연결회사의순자산은 각각 3,140백만원이 증가하고, 1,778백만원 감소하였습니다.

매출채권 및 기타채권의 실재성 및 대손충당금

2. 감사용역 체결현황은 다음의 표에 따라 기재한다.
 (단위 : 백만원)

사업연도
감사인
내 용
감사계약내역
실제수행내역

보수
시간
보수
시간

제63기 (당기)
신우회계법인
재무제표 등 감사
170
1,250
170
1,252

제62기 (전기)
신우회계법인
재무제표 등 감사
260
1,098
260
1,569

제61기 (전전기)
회계법인 상지원
재무제표 등 감사
45
700
45
690

3. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황은 다음의 표에 따라 기재한다.

사업연도
계약체결일
용역내용
용역수행기간
용역보수
비고

제63기(당기)
-
-
-
-
-

제62기(전기)
-
-
-
-
-

제61기(전전기)
-
-
-
-
-

※ 해당사항없음

4. 재무제표 중 이해관계자의 판단에 상당한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대해 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과를 다음의 표에 따라 기재한다.

구분
일자
참석자
방식
주요 논의 내용

1
2021년 06월 02일
회사 : 감사
감사인: 당담이사 등 4인
대면회의
감사계획 논의

2
2021년 08월 04일
회사 : 감사
감사인: 당담이사 등 4인
대면회의
1. 2021년 반기검토 결과 논의
2. 감사인의 독립성 등

3
2022년 02월 18일
총참석인원 : 6명
회사 : 감사 외 1
감사인 : 담당이사 외 3
대면회의
-2021년 입증감사 진행상황 및 최종 감사 결과 논의
-감사인의 독립성 등

5. 조정협의회 주요 협의내용
※ 해당사항없음

2. 내부통제에 관한 사항

가. 감사 또는 감사위원회의 내부통제의 유효성에 대한 감사 결과
 해당사항 없음

나. 내부회계관리제도
 [회계감사인의 내부회계관리제도 검토의견]

사업년도
감사인
검토의견
지적사항

제63기 (당기)
(2021년)
신우회계법인
경영자의 내부회계관리제도 운영실태평가보고서에 대한 우리의 검토결과, 상기 경영자의 운영실태보고 내용이 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준의 규정에 따라 작성되지 않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였습니다.
-

제62기(전기)
(2020년)
신우회계법인
경영진의 내부회계관리제도 운영실태보고서에 대한 우리의 검토결과, 다음과 같은 중요한 취약점이 발견되었습니다.
(1) 회사는 매출채권의 효과적인 회수정책 미비, 매출거래처 신용한도의 부적절한 관리, 사업과 무관한 자금대여 등과 관련하여 회사자산을 보호하기 위한 충분하고 적합한 통제절차를 설계 및 운영하지 않았습니다. 이러한 미비점은 회사의 재무상태와 재무성과를 악화시킬 수 있는 중요한 취약점을 의미합니다.
(2) 회사는 대손충당금, 종속기업투자주식손상과 관련된 회계추정, 파생상품 공정가치 평가 등과 관련하여 중요한 오류 사항의 발견 및 이에 대한 재무제표 상의 적절한 반영과 관련하여 충분하고 적합한 통제절차를 설계 및 운영하지 않았습니다. 이러한 미비점은 대손충당금 등이 재무제표에 적절히 기록되지 않을 수 있는 중요한 취약점을 의미합니다. 
(3) 회사의 회계처리를 검토하는 내부통제의 미비로 인하여 감사전 재무제표 제출 이후 중요한 수정사항이 감사인에 의해 발견되었습니다. 동 수정사항은 재무제표에 적절하게 반영되었습니다.

제61기(전전기)
(2019년)

회계법인 상지원

경영자의 내부회계관리제도 운영실태평가보고서에 대한 우리의 검토결과, 상기 경영자의 운영실태보고 내용이 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준에 따라 작성되지 않았다고판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였습니다.
-

 [내부회계관리제도의 문제점 또는 개선방안 등]
 내부회계관리제도 고도화 구축에 따른 최적화된 내부통제를 설계, 평가, 운영하여 충분하고 적합한 통제절차를 운영관리하겠음. 

다. 내부통제구조의 평가
 - 해당사항 없음

V. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

가.
2021년 12월 31일 현재 당사의 이사회는 사내이사 2명(하상경, 강신우), 사외이사 1명(장한섭), 기타비상무이사 1명(차왕조)으로 구성되어 있습니다.

- 이사회의장

성명
대표이사 겸직여부
선임사유

하상경
대표이사 겸직
경영총괄 업무 등을 안정적으로 수행하기 위함

나. 중요의결사항

회차
개최일자
안건 내용
가결여부
사내이사의 성명
사외이사의 성명
기타비상무이사의 성명

강신우
하상경
김정일
장한섭
차왕조

1
2021.02.25
1. 2020년 귀속 연결재무제표 보고의 件
2. 내부회계관리책임자의 내부회계관리제도 운영실태 보고 
및 감사의 내부회계관리제도 운영실태 평가보고의 件
1. 가결
2. 가결
1. 참석/찬성
2. 참석/찬성
-
1. 참석/찬성
2. 참석/찬성
-
1. 참석/찬성
2. 참석/찬성

2
2021.03.12
1. 제62기 정기주주총회 소집의 건
2. 수입자금대출 조건변경에 관한 건
1. 가결
2. 가결
1. 참석/찬성
2. 참석/찬성
-
1. 참석/찬성
2. 참석/찬성
-
1. 참석/찬성
2. 참석/찬성

3
2021.03.29
대표이사 변경의 건
가결
참석/찬성
참석/찬성
-
참석/찬성
참석/찬성

4
2021.04.27
1. 일반자금대출 여신기일 연장 및 일부 대환의 件
2. 2021년 1/4분기 특수관계자 거래현황 보고의 件
1. 가결

1. 참석/찬성

1. 참석/찬성

-
1. 참석/찬성

1. 참석/찬성

5
2021.04.30
당사 보유 부동산(토지, 건물) 매각의 件
가결
참석/찬성
참석/찬성
-
참석/찬성
참석/찬성

6
2021.05.17
부산시 남구 용당동(산2-12) 부지개발을 위한 SPC법인설립및 주금 납입의 件
가결
참석/찬성
참석/찬성
-
참석/찬성
참석/찬성

7
2021.06.16
대구은행 부산영업부 축산발전기금대출약정의 件
가결
참석/찬성
참석/찬성
-
참석/찬성
참석/찬성

8
2021.07.01
일반자귿대출 일부대환의 件
가결
참석/찬성
참석/찬성
-
참석/찬성
참석/찬성

9
2021.07.16
부동산매각에 따른 임대사업장 사업자 폐업신청의 件
가결
참석/찬성
참석/찬성
-
참석/찬성
참석/찬성

10
2021.07.22
1. 사료사업부 거래처에 대한 금융기관 채무인수 및 이자지급보증 확약의 件
2. 부산은행 기한부 외화지급보증(USANCE)한도 재약정의 件
1.가결

2.가결

1. 참석/찬성

2. 참석/찬성

1. 참석/찬성

2. 참석/찬성

-
1. 참석/찬성

2. 참석/찬성

1. 참석/찬성

2. 참석/찬성

11
2021.08.19
신한은행 수입신용장 기한부(USANCE) 건별 약정의 件
가결
참석/찬성
참석/찬성
-
참석/찬성
참석/찬성

12
2021.09.14
수입자금대출 조건변경에 관한 件
가결
참석/찬성
참석/찬성
-
참석/찬성
참석/찬성

13
2021.09.27
지배인 변경의 件
가결
참석/찬성
참석/찬성
-
참석/찬성
참석/찬성

14
2021.11.23
축산발전기금대출 대환의 件
가결
참석/찬성
참석/찬성
-
참석/찬성
참석/찬성

※ 2021년 3월 29일 당사 정기주주총회를 통해 하상경사내이사 및 장한섭
 사외이사가 선임되었습니다.

※
2021년 3월 29일 김정일사외이사는 임기만료로 퇴임하였습니다.

다. 이
사회내 위원회 

당사는 보고서 작성기준일 현재 이사회내 위원회가 설치되어 있지 아니하여 기업공시서식 작성기준에 따라 제외하였습니다.

라. 이사의 독립성

(1) 이사의 선임
 이사는 주주총회에서 선임하고 있으며, 이사의 선임은 출석한 주주 의결권의 과반수로 하되 발행주식총수의 4분의 1이상의 수로 합니다. 2인 이상의 이사를 선임
하는 경우 상법 제 382조의 2에서 규정하는 집중투표제는 적용하고 있지 않습니다.
각 이사의 주요경력은 'Ⅷ. 임원 및 직원 등에 관한 사항'을 참고하시기 바랍니다.

(2) 이사회에 관한 사항

이사회는 법령 또는 정관에 정해진 사항 및 주주총회로부터 위임받은 사항, 회사 경영의 기본방침 및 업무집행에 관한 중요 사항을 의결하며 이사 또는 대표이사의 직무집행을 감독할 권한을 가집니다.
 이사회는 이사회 개최일 1주일 전에 각 이사 및 감사에게 소집통지를 발송하고 이사회 총 구성인원의 과반수의 출석과 출석 이사의 과반수 찬성으로 결의합니다.
 그러나 이사 및 감사 전원의 동의가 있을 때에는 소집절차를 생략할 수 있습니다.
 이사의 선임은 이사회의 추천을 통해 이사 후보자를 선정하여 주주총회에 제출할 의안으로 확정하고 있으며, 이사 후보자의 인적사항을 주주총회 소집통지서 및 경영참고사항에 관련 내용을 기재하고 있습니다.

(3) 이사의 인적 사항

[2021년 12월 31일 현재]

직명
성명
임기
(연임횟수)
선임배경
추천인
회사와의
거래
최대주주 또는
주요주주와의 관계

사내이사
하상경
2021.03.29 ~ 2024.03.29
(0회)

오랜기간 금융기관에서 근무한 경험을 바탕으로 회사의 합리적인 의사결정을 통하여 경영실적 개선을 이루고, 흑자달성의 기틀을 마련하기 위해 선임

이사회
해당사항 없음
임원

사내이사
강신우
2020.03.30 ~ 2023.03.30
(2회)
오랜기간 대기업의 식품소재 사업부서에서 근무한 경험을 바탕으로 회사의 합리적인 의사결정, 조직의 내부관리 및 대외활동 등 회사에 많은 기여를 할 것으로 판단하여 선임
이사회
해당사항 없음
임원

사외이사
장한섭
2021.03.29 ~ 2024.03.29
(0회)

오랜기간 금융기관에서 근무한 경험을 바탕으로
회
사의 내부통제제도의 확립, 투명성 제고에 많은 도움을 줄 것으로 판단되어 선임

이사회
해당사항 없음
임원

기타비상무이사
차왕조
2019.03.04~ 2022.03.04
(2회)
한국거래소 등 오랜기간 회사 근무경험을 바탕으로 회사의 합리적인 의사결정, 조직의 내부관리 및 대외활동 등에 많은 도움을 줄 수 있을 것으로 판단되어 선임
이사회
해당사항 없음
임원

(4) 사외이사 후보자추천위원회

당사는 보고서 작성기준일 현재 이사, 감사후보자 추천위원회를 구성하고 있습니다.

마. 사외이사 및 그 변동현황

(단위 : 명)

이사의 수
사외이사 수
사외이사 변동현황

선임
해임
중도퇴임

4
1
1
-
-

※ 2021년 3월 29일 당사 정기주주총회를 통해 장한섭 사외이사가 선임되었습니다.
 2021년 3월 29일 김정일사외이사는 임기만료로 퇴임하였습니다.

바. 사외이사 교육실시 현황

교육일자
교육실시주체
참석 사외이사
불참시 사유
주요 교육내용

2021년 11월 01일
코스닥협회
장한섭
-
자본시장 관련이슈 설명회

2. 감사제도에 관한 사항

가. 감사위원회
 당사는 본 보고서 제출일 현재 감사위원회를 두지 않고 있습니다.

나. 감사의 인적사항

성 명
주 요 경 력
비 고

정 만 섭
- 한양대학교 무역학과 졸업
- 前 기업은행 서부지역본부 본부장
- 前 기업은행 부행장 
- 前 IBK저축은행 대표 
- 前 더 콘텐츠온 경영자문
상근감사

다. 감사의 독립성
 (1) 감사의 선출기준
 상법 및 관련 법규 등에서 규정하고 있는 감사 선임 기준을 준용하여 감사를 선임하고 있습니다.

(2) 기준의 운영현황
 감사는 감사업무에 필요한 경영정보접근을 위해 이사회에 출석하여 의견을 진술할수 있으며 감사의 직무를 수행하기 위하여 필요한 때에는 자회사에 대하여 영업의 보고를 요구할 수 있습니다. 이 경우 자회사가 지체없이 보고하지 아니할 때 또는 그 보고의 내용을 확인할 필요가 있는 때에는 자회사의 업무와 재산상태를 조사할 수 있습니다.

(3) 감사의 주요활동 내용

일자
안건 내용
가결여부
감사의 성명
비고

정만섭

2021.02.25
1. 2020년 귀속 연결재무제표 보고의 件
2. 내부회계관리책임자의 내부회계관리제도 운영실태 보고 
및 감사의 내부회계관리제도 운영실태 평가보고의 件
1. 가결
2. 가결

1, 참석
2, 참석

-

2021.03.12
1. 제62기 정기주주총회 소집의 건
2. 수입자금대출 조건변경에 관한 건
1. 가결
2. 가결
1, 참석
2, 참석
-

2021.03.29
대표이사 변경의 건
가결
참석
-

2021.04.27
1. 일반자금대출 여신기일 연장 및 일부 대환의 件
2. 2021년 1/4분기 특수관계자 거래현황 보고의 件
1. 가결

1, 참석

-

2021.04.30
당사 보유 부동산(토지, 건물) 매각의 件
가결
참석
-

2021.05.17
부산시 남구 용당동(산2-12) 부지개발을 위한 SPC법인설립및 주금 납입의 件
가결
참석
-

2021.06.16
대구은행 부산영업부 축산발전기금대출약정의 件
가결
참석
-

2021.07.01
일반자귿대출 일부대환의 件
가결
참석
-

2021.07.16
부동산매각에 따른 임대사업장 사업자 폐업신청의 件
가결
참석
-

2021.07.22
1. 사료사업부 거래처에 대한 금융기관 채무인수 및 이자지급보증 확약의 件
2. 부산은행 기한부 외화지급보증(USANCE)한도 재약정의 件
1. 가결

2. 가결
1, 참석

2, 참석
-

2021.08.19
신한은행 수입신용장 기한부(USANCE) 건별 약정의 件
가결
참석
-

2021.09.14
수입자금대출 조건변경에 관한 件
가결
참석
-

2021.09.27
지배인 변경의 件
가결
참석
-

2021.11.23
축산발전기금대출 대환의 件
가결
참석
-

라. 감사위원 현황

성명
사외이사
여부
경력
회계ㆍ재무전문가 관련

해당 여부
전문가 유형
관련 경력

-
-
-
-
-
-

※ 해당사항없음

마. 감사 교육실시 현황

교육일자
교육실시주체
주요 교육내용

2021년 07월 22일
삼정KPMG 감사위원회
지원센터
제7회 삼정KPMG 감사위원회 지원센터(ACI) 세미나:
동영상 드라마를 통한 감사위원회 활동 사례 연구

2021년 11월 01일
코스닥협회
자본시장 관련이슈 설명회

바. 감사 지원조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

-
-
-
-

※ 해당사항없음

사. 준법지원인 등 지원조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

-
-
-
-

※ 해당사항없음

3. 주주총회 등에 관한 사항

가. 투표제도 현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)

투표제도 종류
집중투표제
서면투표제
전자투표제

도입여부
배제
미도입
도입

실시여부
-
-
제63기(2022년도) 
정기주주총회시 미실시

※ 당사는 의결권 대리행사 권유제도를 도입하고 있으며 직접교부, 우편 또는 모사전송(FAX), 전자우편 등의 위임방법을 활용하고 있습니다.

나. 의결권 현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
주식수
비고

발행주식총수(A)
보통주
28,269,988
-

우선주
-
-

의결권없는 주식수(B)
보통주
1,300,000
자기주식

우선주
-
-

정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)
보통주
-
-

우선주
-
-

기타 법률에 의하여
의결권 행사가 제한된 주식수(D)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권이 부활된 주식수(E)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권을 행사할 수 있는 주식수
(F = A - B - C - D + E)
보통주
26,969,988
-

우선주
-
-

다. 소수주주권 (주주제안)
- 제기일 : 2021년 2월 1일
- 행사주체 : 주식회사 씨엔킴外 5명
- 주요내용 : 장부 등 열람허용 가처분 신청
※ 2021년 5월 25일 부산지방법원 동부지원으로 부터 기각결정.

 -제기일 : 2021년 3월 16일
- 행사주체 : 주식회사 씨엔킴外 5명
- 주요내용 : 주주명부열람 및 등사요청 가처분 신청
※ 2021년 3월 24일 부산지방법원 동부지원으로 부터 주주명부를 열람, 등사를 하도록 허용

- 제기일 : 2021년 3월 31일
- 행사주체 : 주식회사 씨엔킴外 5명
- 주요내용 : 주주총회 결의취소 신청
※ 사업보고서 제출일 현재 소송 진행중에 있음

라. 경영권 경쟁
 공시대상기간 중 당사의 경영지배권에 경쟁이 있었던 사실이 없습니다.

VI. 주주에 관한 사항

최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 주, %)

성 명
관 계
주식의
종류
소유주식수 및 지분율
비고

기 초
기 말

주식수
지분율
주식수
지분율

류지훈
최대주주
보통주
8,740,000
32.16
8,740,000
30.92
-

류원기
특수관계인
보통주
318,195
1.17
318,195
1.13
-

류원하
특수관계인
보통주
177,661
0.65
177,661
0.63
-

계
보통주
9,235,856
33.98
9,235,856
32.67
-

우선주
-
-
-
-
-

※ 사채권자의 전환청구권 행사에 따라 지분율이 변동하였습니다.
※ 공시대상기간 동안 최대주주가 변경된 사실이 없습니다.

최대주주의 주요경력 및 개요

성명
학력
직위
주요경력 (최근 5년간)
비 고

기간
경력사항
겸임현황

류지훈
뉴욕대학교
석사, 박사
수료
부사장
2008년 03월 ~ 2014년 11월
(주)한탑
-
주식담보제공
(대구은행 510만주,
남양저축은행 100만주)

사장
2014년 11월 ~ 현재
(주)한탑 경영지원
-

최대주주의 최대주주(법인 또는 단체)의 개요
※ 해당사항없음

주식 소유현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 주)

구분
주주명
소유주식수
지분율(%)
비고

5% 이상 주주
류지훈
8,740,000
30.92
최대주주

-
-
-
-

우리사주조합
-
-
-

※ 본 보고서 제출일 현재 당사에는 우리사주조합이 설립되어 있지 않습니다.

소액주주현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 주)

구 분
주주
소유주식
비 고

소액
주주수
전체
주주수
비율
(%)
소액
주식수
총발행
주식수
비율
(%)

소액주주
5,017
5,025
99.84
15,386,664
28,269,988
54.43
-

1. 주식사무

정관상
신주인수권

① 이
회사의 주주는 신주발행에 있어서 그가 소유한 주식수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 가진다.

② 회사는 제1항의 규정에도 불구하고, 다음 각호의 어느 하나에 해당하는 경우
 이사회의 결의로 주주 외의 자에게 신주를 배정할 수 있다.

1. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률의 규정에 의하여 신주를 모집하거나 
 인수인에게 인수하게 하는 경우

2. 발행하는 주식총수의 100분의 20 범위내에서 우리사주조합원에게 주식을 
 우선배정하는 경우

3. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위내에서 긴급한 자금조달, 운영자금 조달, 재무구조의 개선 등 경영상의 목적을 달성하기 위하여 국내외 의 투자자, 금융기관 및 기관투자자(기존의 주주포함)에게 신주를 발행하는 경우
 4. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위내에서 자본시장과 금융
 투자업에 관한 법률 제165조의6의 규정에 의하여 일반공모증자방식으로 
 신주를 발행하는 경우
 5. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위내에서 자본시장과 금융
 투자업에 관한 법률 제165조의16의 규정에 의하여 주식예탁증서(DR) 발행에 따라 신주를 발행하는 경우
 6. 상법 제542조의3의 규정에 의하여 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우
 7. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위내에서 경영상 필요로
 외국인투자촉진법에 의한 외국인투자를 위하여 신주를 발행하는 경우 또는 
 외국인 금융/투자기관에게 신주를 발행하는 경우
 8. 발행주식수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위내에서 신기술의 도입, 연구 개발, 새로운 사업분야의 진출, 생산·판매·자본제휴를 위하여 그 상대방 
 또는 국내외의 투자자, 금융기관 및 그 투자자(기존의 주주포함)에게 신주를 발행하는 경우

③ 회사는 제2항 각 호 중 어느 하나의 규정에 의해 신주를 발행할 경우
 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정한다.

④ 신주인수권의 포기 또는 상실에 따른 주식과 신주배정에서 발생한 단주에
 대한 처리방법은 이사회의 결의로 정한다
.

결산일
매년 12월 31일

정기
주주총회일
2월 또는 3월

주주명부
폐쇄시기
매년 1월 1일부터 1월 15일까지

주권의 종류
기명식 보통주

명의개서
대리인
한국예탁결제원
(주소 : 부산광역시 남구 문현금융로 40 부산국제금융센터(BIFC)

주주특전
해당사항 없음

공고게재홈페이지
http://www.hantop.com

공고게재신문
매일경제신문 (단, 전산장애 또는 그 밖의 부득이한 사유 발생시)

2. 주가 및 주식거래실적

[KRX 코스닥시장]
(단위 : 원, 주)

종 류
7월
8월
9월
10월
11월
12월

(주)한탑
보통주
최고
1,810
1,795
1,585
1,400
1,400
1,320

최저
1,690
1,490
1,340
1,275
1,240
1,240

평균
1,748
1,646
1,486
1,352
1,351
1,279

월별거래량
최고
703,074
983,364
199,080
135,026
193,959
105,122

최저
77,065
39,031
47,715
39,556
28,618
21,108

월간거래량
5,153,937
5,089,970
1,986,376
1,457,241
1,702,600
1,027,576

VII. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원 등의 현황

임원 현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
등기임원
여부
상근
여부
담당
업무
주요경력
소유주식수
최대주주와의
관계
재직기간
임기
만료일

의결권
있는 주식
의결권
없는 주식

하상경
남
1960년 01월
대표이사
사내이사
상근
업무전반
부산대학교 사회학과
前농협경남지역본부 부본부장
前농협중앙회 조합구조개선부 부장
前농협은행(주) 부산본부 본부장
前농협생명 경남총국 총국장
-
-
-
9개월
2024.03.29

강신우
남
1950년 03월
사내이사
사내이사
상근
업무전반

서울대학교 ABKI 최고위과정 졸업

前 (주)삼양사 근무 
(식품소재관련 사업부 총괄역임)

-
-
-
9년
2023.03.30

장한섭
남
1958년 08월
사외이사
사외이사
비상근
업무전반
고려대학교 경제학과
前수출입은행 국별조사실장
前수출입은행 대전지점장
前수출입은행 남북교류협력실장
前(주)디비메탈 자금관리단장
-
-
-
9개월
2024.03.29

차왕조
남
1955년 10월
기타비상무이사
기타비상무이사
비상근
업무전반

동아대학교 법학과 졸업
前 한국거래소 경영
지원본부 본부장보,

前 (주)코스콤 전무

-
-
-
8년
2022.03.04

정만섭
남
1955년 09월
감사
감사
상근
업무전반
한양대학교 무역학과 졸업
前 기업은행 서부지역본부 본부장 前기업은행 부행장 
前 IBK저축은행 대표 
前 더 콘텐츠온 경영자문
-
-
-
1년
2023.03.30

※ 2021년 3월 29일 당사 정기주주총회를 통해 하상경사내이사, 장한섭사외이사가 신규선임되었습니다.

등기임원 선임 후보자 및 해임 대상자 현황

(기준일 :
2022년 03월 03일
)

구분
성명
성별
출생년월
사외이사
후보자
해당여부
주요경력
선ㆍ해임
예정일
최대주주와의
관계

선임
김재수
남
1957년 02월
기타비상무
이사
2021.3 ~ 동국대학교 석좌교수
2018. 3 ~ 2021. 2 경북대학교 초빙교수
2016. 9 ~ 2017. 7 농림축산식품부 장관
2012 ~ 2016 한국농수산식품유통공사(aT) CEO
2022년 03월 11일
없음

※ 향후 제63기 정기주주총회(2022년 3월 11일)에서 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다.

직원 현황

직원 등 현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 천원)

직원
소속 외
근로자
비고

사업부문
성별
직 원 수
평 균
근속연수
연간급여
총 액
1인평균
급여액
남
여
계

기간의 정함이
없는 근로자
기간제
근로자
합 계

전체
(단시간
근로자)
전체
(단시간
근로자)

제분사업부
남
78
-
-
-
78
8년 1개월
2,725,589
34,943
-
-
-
-

제분사업부
여
17
-
-
-
17
5년 7개월
454,647
26,744
-

사료사업부
남
21
-
-
-
21
10년 10개월
642,589
30,599
-

사료사업부
여
5
-
-
-
5
2년 6개월
79,441
15,888
-

합 계
121
-
-
-
121
8년 0개월
3,902,266
32,250
-

미등기임원 보수 현황

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 원)

구 분
인원수
연간급여 총액
1인평균 급여액
비고

미등기임원
12
729,591,940
60,799,328
-

2. 임원의 보수 등

<이사ㆍ감사 전체의 보수현황>

1. 주주총회 승인금액

(단위 : 원)

구 분
인원수
주주총회 승인금액
비고

등기이사(사외이사포함)
4
2,500,000,000
-

감사
1
130,000,000
-

2. 보수지급금액

2-1. 이사ㆍ감사 전체

(단위 : 원)

인원수
보수총액
1인당 평균보수액
비고

5
350,158,830
70,031,766
-

※ 2021년 3월 29일 당사 정기주주총회를 통해 하상경 사내이사 및 장한섭
 사외이사가 선임되었습니다.
※ 2021년 3월 29일 김정일사외이사는 임기만료로 퇴임하였습니다.

2-2. 유형별

(단위 : 원)

구 분
인원수
보수총액
1인당
평균보수액
비고

등기이사
(사외이사, 감사위원회 위원 제외)
3
235,187,770
78,395,923
-

사외이사
(감사위원회 위원 제외)
1
46,067,750
46,067,750
-

감사위원회 위원
-
-
-
-

감사
1
68,903,310
68,903,310
-

※ 2021년 3월 29일 당사 정기주주총회를 통해 하상경사내이사 및 장한섭
 사외이사가 선임되었습니다.
※ 2021년 3월 29일 김정일사외이사는 임기만료로 퇴임하였습니다.

3. 이사, 감사의 보수지급기준

구분
보수지급기준

등기이사
(사외이사, 감사제외)
보수는 급여, 상여, 퇴직소득으로 구성되어 있으며, 직급, 위임 업무 성격, 위임 업무 수행결과 등을 고려하여 주주총회에서 승인된 이사보수한도 내에서 집행하고 있습니다.

사외이사
보수는 급여, 상여로 구성되어 있으며, 직급, 위임 업무 성격, 위임 업무 수행결과 등을 고려하여 주주총회에서 승인된 이사보수한도내에서 집행하고 있습니다.

감사
보수는 급여, 상여, 퇴직소득으로 구성되어 있으며, 직급, 위임 업무 성격, 위임 업무 수행결과 등을 고려하여 주주총회에서 승인된 감사보수한도내에서 집행하고 있습니다.

<보수지급금액 5억원 이상인 이사ㆍ감사의 개인별 보수현황>

1. 개인별 보수지급금액

(단위 : 원)

이름
직위
보수총액
보수총액에 포함되지 않는 보수

-
-
-
-

※ 기업공시서식 작성기준 제9-2-1조 ②항 기준에 해당사항 없음.

2. 산정기준 및 방법

※ 해당사항 없음

<보수지급금액 5억원 이상 중 상위 5명의 개인별 보수현황>

1. 개인별 보수지급금액

(단위 : 원)

이름
직위
보수총액
보수총액에 포함되지 않는 보수

-
-
-
-

※ 기업공시서식 작성기준 제9-2-1조 ②항 기준에 해당사항 없음.

2. 산정기준 및 방법

※ 해당사항 없음

<주식매수선택권의 부여 및 행사현황>
※ 해당사항 없음

VIII. 계열회사 등에 관한 사항

가. 계열회사 현황(요약)

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 사)

기업집단의 명칭
계열회사의 수

상장
비상장
계

주식회사 한탑
-
8
8

나. 회사와 계열회사간 임원 겸직 현황

(기준일 : 2021년 12월 31일)

성명
당사직책
겸직회사명
회사와의 관계
직책(담당업무)
상근여부

강신우
이사
(주)에쓰비
종속회사
대표이사
비상근

박진호
이사
(주)에쓰비인베스트먼트
(주)농업회사법인 새울농장유통센터
종속회사
관계회사
감사
이사
비상근
비상근

박영식
이사
(주)에쓰비인베스트먼트
종속회사
이사
비상근

구태훈
이사
(주)에쓰비
종속회사
감사
비상근

류봉태
이사
(주)에쓰비인베스트먼트
종속회사
이사
비상근

다. 타법인출자 현황(요약)

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

출자
목적
출자회사수
총 출자금액

상장
비상장
계
기초
장부
가액
증가(감소)
기말
장부
가액

취득
(처분)
평가
손익

경영참여
-
4
4
6,389
-
-
6,389

일반투자
-
2
2
-
-
-
-

단순투자
-
11
11
7,875
-92
-
7,783

계
-
17
17
14,264
-92
-
14,172

IX. 대주주 등과의 거래내용

1. 대주주에 대한 신용공여 등

(단위 : 백만원)

성명
(법인명)
관계
계정
과목
변 동 내 역
미수
이자
비고

기초
증가
감소
기말

(주)에쓰비
종속기업
대여금
1,325
-
-
1,325
351
-

영농조합법인
청림농장
종속기업
대여금
694
-
-
694
79
-

케이아이웍스
종속기업
대여금
153
-
-
153
-
-

농업회사법인
청림축산
최대주주의
특수관계인
대여금
100
-
-
100
-
-

(주)농업회사법인
새울농장유통센터
관계기업
대여금
990
-
-
990
-
-

합 계
3,262
-
-
3,262
430
-

2. 대주주와의 자산양수도 등

해당사항없음

3. 대주주와의 영업거래

가. 장기공급계약 등의 내역

해당사항없음

나. 출자 및 출자지분 처분내역

해당사항없음

4. 대주주 이외의 이해관계자와의 거래

해당사항없음

X. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

1. 공시내용 진행 및 변경사항

가. 공시사항의 진행, 변경 상황

신고일자
제 목
신 고 내 용
신고사항의
진행상황

2005.11.15
(주)
신규사업 : 
동물약품사업
진출 검토 中
● 추진 배경
 당사는 새로운 성장동력의 확보와, 사료사업부와 
 당사의 계열회사와의 상호연계와 시너지 효과를 증대
 시킬 수 있는 아이템을 모색하여 왔으며, 그 일환이 될
 수 있는 사업이 「동물의약품 사업」으로 판단하여 
 사업 진출을 검토하고 있음.
● 진행 상항
 - 동물약품사업 진출을 위한 관련업체 2~3업체와 
 협의 (실사)
 - "기존 업체 인수" 또는 "신설법인 설립"를 위한 검토
 진행中
보류

나. 주주총회 의사록 요약

주총일자
안 건
결 의 내 용
비 고

제62기
주주총회
(2021.03.29)
제1호 의안 : 제 62기 재무제표 및 연결재무제표 승인의 건 
제2호 의안 : 정관일부 변경의 건 (주식등의 전자등록 개정外)
제3호 의안 : 이사 선임의 건 
 제3-1호 사내이사 후보자 하상경
 제3-2호 사외이사 후보자 장한섭
 제3-3호 사내이사 후보자 이장원
 제3-4호 사내이사 후보자 이용길
 제3-5호 사내이사 후보자 류창희
 제3-6호 사내이사 후보자 오동환
 제3-7호 사내이사 후보자 이진수
 제3-8호 사외이사 후보자 이진성
 제3-9호 사외이사 후보자 한경문
제4호 의안 : 감사 선임의 건
 제4-1호 감사 후보자 김성문
 제4-2호 감사 후보자 권태로
제5호 의안 : 이사보수한도액 승인의 건
제6호 의안 : 감사보수한도액 승인의 건
원안대로 승인함
원안대로 승인함

가결
가결
부결
부결
부결
부결
부결
부결
부결

부결
부결
원안대로 승인함
원안대로 승인함
-

제61기
주주총회
(2020.03.30)
제1호 의안 : 제 61기 재무제표 및 연결재무제표 승인의 건 
제2호 의안 : 이사 선임의 건 (사내이사 1명, 후보자 : 강신우)
제3호 의안 : 감사 선임의 건 (상근감사 1명, 후보자 : 정만섭)
제4호 의안 : 이사보수한도액 승인의 건
제5호 의안 : 감사보수한도액 승인의 건
제6호 의안 : 임원퇴직금지급규정 일부 변경의 건
원안대로 승인함
원안대로 승인함
원안대로 승인함
원안대로 승인함
원안대로 승인함
원안대로 승인함
-

제60기
주주총회
(2019.03.04)
제1호 의안 : 제 60기 재무제표 및 연결재무제표 승인의 건 
제2호 의안 : 정관변경의 건 (사업목적추가外)
제3호 의안 : 이사 선임(1명)의 건 (기타비상무이사 후보자:차왕조)
제4호 의안 : 이사보수한도액 승인의 건
제5호 의안 : 감사보수한도액 승인의 건
원안대로 승인함
원안대로 승인함
원안대로 승인함
원안대로 승인함
원안대로 승인함
-

2. 우발부채 등에 관한 사항

가. 중요한 소송사건 등

공시작성기준일이 속하는 사
업연도 개시일 이후 현재까지 진행 중인 소송사건이 없습니다.

나. 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황

본
보고서 작성기준일 현재 견질 또는 담보용으로 제공된
어음 또는 수표가 없습니다.

다. 채무보증 현황

- 벧엘농장(주) 사료구매자금대출관련 채
무보
증
(
21/05/30)

(채
권자:IBK저
축은행,
18억)

- (주)농업회사법인 새울농장유통센터 운영자금대출관련
채무보증(
21/05/04
)

 (채권자:대구은행 부산영업부, 5.4억)

라. 채무인수약정 현황

- 대성농장의 IBK저축은행 일반자금대출 이십오억원에 대해 당사에서 IBK저축은 행과 채무인수약정 (21/7/23)

마. 그 밖의 우발채무 등

- 본 보고서의 작성
기준일인 2021년 12월 31일 현재 만기가 도래하지
않은 할인어 음
잔
액은
없습니다.

바. 신용보강 제공 현황

- 해당사항 없음

사. 장래매출채권 유동화 현황

- 해당사항 없음

아. 장래매출채권 유동화채무 비중

- 해당사항 없음

3. 제재 등과 관련된 사항

가. 단기매매차익 발생 및 환수현황

<표1>

단기매매차익 발생 및 환수현황

(대상기간 : 2006.12.22 ~ 2021.12.31)

(단위 : 건, 원)

증권선물위원회(금융감독원장)으로부터 통보받은
단기매매차익 현황
단기매매차익 
환수 현황
단기매매차익 
미환수 현황

건수
2
1
1

총액
174,683,121
159,002,472
15,680,649

<표2>

단기매매차익 미환수 현황

(대상기간 : 2006.12.22 ~ 2021.12.31)

(단위 : 원)

차익취득자와 
회사의 관계
단기매매
차익
발생사실
통보일
단기매매
차익 
통보금액
환수금액
미환수
금액
반환청구여부
반환청구
조치계획
제척기간
공시여부

차익 
취득시
작성일 
현재

직원
퇴사
2006년 12월 22일
15,680,649
-
15,680,649
청구
환수예정
2006년 12월 22일 ~ 2008년 12월 21일
공시

합 계 (
1
건)
15,680,649
-
15,680,649

※ 해당 법인의 주주(주권 외의 지분증권이나 증권예탁증권을 소유한 자를 포함)는 그 법인으로 하여금 단기매매차익을 얻은 자에게 단기매매차익의 반환청구를 하도록요구할 수 있으며, 그 법인이 요구를 받은 날부터 2개월 이내에 그 청구를 하지 아니하는 경우에는 그 주주는 그 법인을 대위(代位)하여 청구할 수 있다(자본시장법시행령 제197조)

상기 차익취득자는 2005년부터 2007년까지 당사 서울사무소에서 근무 중 부동산 임대차계약서를 위조하여 370백만원을 횡령한 사실을 2008년 1월에 적발하여 형사고발한 바 있음. 또한 상기인 및 횡령에 관여된 공인중개사를 대상으로 민사소송을 제기하였으며, 2009년 1월 관할법원의 '조정에 갈음하는 결정'에 의하여 상기인은 340백만원, 공인중개사는 40백만원을 당사에 지급하라는 판결을 받은 바있으나, 이러한 법원의 결정에도 불구하고 상기인은 현재 상환능력이 없다는 사유로 결정금액조차 회수하지 못하고 있는 실정임.

나. 기타 제재현황

(단위 : 원)

일자
제재기관
대상자
처벌 또는
조치내용
금전적
제재금액
사유
근거법령

2021.12.07
금융감독원
(주)한탑
주의조치
-
1. 지급수수료 과소계상
2. 전환권대가 과소계상
1.「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」 제 29조
2.「외부감사 및 회계 등에 관한 규정」 제 27조 제3항

4. 작성기준일 이후 발생한 주요사항 등 기타사항

가. 작성기준일 이후 발생한 주요사항

해당사항없음

나. 중소기업기준 검토표

중소기업기준검토표_1

중소기업기준검토표_2

다. 합병등의 사후정보

- 해당사항없음

라. 녹색경영

- 해당사항없음

마. 정부의 인증 및 그 취소에 관한 사항

- 해당사항없음

바. 조건부자본증권의 전환ㆍ채무재조정 사유 등의 변동현황

- 해당사항없음

사. 보호예수 현황

- 해당사항없음

아. 특례상장기업의 사후정보

- 해당사항 없음.

XI. 상세표

1. 연결대상 종속회사 현황(상세)

(단위 : 천원)

상호
설립일
주소
주요사업
최근사업연도말
자산총액
지배관계 근거
주요종속
회사 여부

(주)케이아이웍스
'05년11월28일
부산시 남구 용소로 93 
(대연동, 정보문화센터빌딩 2층)
의료기기 제조
1,626
의결권의 과반수 소유 
(회계기준서 1027호 13)
해당없음

(유)CHOICE PRO-TECH
'07년 8월 24일
LOT 24, 06ST, TAM PHUDC IP,
LONG THANH, DONG NAI, VIETNAM
보호용 테이프
5,731,884
의결권의 과반수 소유 
(회계기준서 1027호 13)
해당없음

(주)에쓰비
'11년 2월 17일
부산시 남구 용소로 93 
(대연동, 정보문화센터빌딩 4층)
부동산투자, 
자동차부분정비
1,462,304
의결권의 과반수 소유
(회계기준서 1027호 13)
해당없음

영농조합법인 청림농장
'11년 7월 5일
경남 양산시 상북면 외석리 56 - 4
축산업
1,217,792
의결권의 과반수 소유
(회계기준서 1027호 13)
해당없음

(주)에쓰비인베스트먼트
'14년11월10일

부산시 남구 용소로 93

(대연동 3층)

투자회사
4,208,437
의결권의 과반수 소유
(회계기준서 1027호 13)
해당없음

(주)큐하스
'18년09월14일

부산시 남구 유엔로 38번길 41
(우암동)

식품제조
가공업
965,949
의결권의 과반수 소유
(회계기준서 1027호 13)
해당없음

2. 계열회사 현황(상세)

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 사)

상장여부
회사수
기업명
법인등록번호

상장
-
-
-

-
-

비상장
9
농업회사법인(주)에쓰비팜
234111-0096234

(주)농업회사법인
새울농장유통센터
191311-0020421

(주)케이아이웍스
180111-0538231

(유)CHOICE PRO-TECH
해외법인

(주)에쓰비
180111-0747501

영농조합법인 청림농장
234171-0001998

(주)에쓰비인베스트먼트
180111-0941236

(주)큐하스
180111-1176080

씨네파크
180111-1363869

3. 타법인출자 현황(상세)

(기준일 :
2021년 12월 31일
)
(단위 : 백만원, 주, %)

법인명
상장
여부
최초취득일자
출자
목적
최초취득금액
기초잔액
증가(감소)
기말잔액
최근사업연도
재무현황

수량
지분율
장부
가액
취득(처분)
평가
손익
수량
지분율
장부
가액
총자산
당기
순손익

수량
금액

(주)제이미
인터미디어테크
비상장
2000.05.15
단순
투자
767
6,234
47.95
-
-
-
-
6,234
47.95
-
-
-

영남디엔씨(주)
비상장
-
단순
투자
484
48,393
21.62
-
-
-
-
48,393
21.62
-
-
-

파레스
바이오피드(주)
비상장
2005.05.02
단순
투자
2,400
240,000
38.05
-
-
-
-
240,000
38.05
-
-
-

(주)에이스바이오메드
비상장
2005.10.28
단순
투자
1,575
883,020
5.66
1,575
-
-
-
883,020
5.55
1,575
27,097
-7,231

(주)케이아이
웍스
비상장
2005.11.28
일반
투자
854
1,708,320
61.45
-
-
-
-
1,708,320
61.45
-
2
-

(유)Choice Pro
-Tech
비상장
2007.12.24
경영
창여
469
-
100.00
469
-
-
-
-
100.00
469
5,732
139

(주)에쓰비
비상장
2011.02.16
경영
참여
3,000
300,000
100.00
-
-
-
-
300,000
100.00
-
1,462
380

영농조합법인
청림농장
비상장
2011.07.12
일반
투자
650
65,000
92.86
-
-
-
-
65,000
92.86
-
1,218
-11

(주)에쓰비

인베스트먼트

비상장
2014.11.10
경영
참여
5,000
1,000,000
100.00
5,000
-
-
-
1,000,000
100.00
5,000
4,208
-649

에쓰비프로젝트
투자조합
비상장
2015.08.13
단순
투자
550
220
22.00
2,200
-82
-814
-
138
22.00
1,386
3,979
-448

농업회사법인
세양
비상장
2016.10.14
단순
투자
25
60,822
7.17
370
-
-
-
60,822
7.17
370
41,753
-1,792

에쓰비4차산업혁명 투자조합
비상장
2017.11.28
단순
투자
540
117
18.00
1,170
52
522
-
169
18.00
1,692
7,912
-965

농업회사법인
(주) 에쓰비팜
비상장
2017.09.27
단순
투자
60
6,000
30.00
60
-
-
-
6,000
30.00
60
202
-

(주)농업회사
법인 새울농장유통센터
비상장
2018.08.02
단순
투자
1,000
10,000
25.00
1,000
-
-
-
10,000
25.00
1,000
7,581
-310

(주)온코빅스
비상장
2019.04.09
단순
투자
1,500
80,000
7.39
1,500
-
-
-
80,000
7.39
1,500
4,865
-2,180

(주)큐하스
비상장
2019.04.10
경영
참여
320
90,000
100.00
920
-
-
-
90,000
100.00
920
966
-136

(주)부산
씨네파크
비상장
2021.05.17
단순
투자
200
-
-
-
200,000
200
-
200,000
40.00
200
138
-362

합 계
4,498,126
-
14,264
199,970
-92
-
4,698,096
-
14,172
107,115
-13,565

※ 1. (주)제이미인터미디어테크는 2007년 6월이후 영업정지로 인한 폐업상태에 있으며, 영남디앤씨(주)와 파레스바이오피드(주)는 각각 2008년 12월, 2009년 12월 이후로 당좌거래정지 상태임.
 2. 제분회관, 사료회관, 복지희망나눔이, ubc(주)울산방송, 리퀴드메탈테크날러지 , DGB금융지주, 카카오, 삼성중공우, 삼성중공업 등은 당기말 현재 출자비율 5%이하 혹은 기초, 기말 장부가액 1억원 이하로 그 기재를 생략하였음.

【 전문가의 확인 】

1. 전문가의 확인

해당사항 없습니다.

2. 전문가와의 이해관계

해당사항 없습니다.