OCI홀딩스 — [기재정정]증권신고서(채무증권) (20210407)
제출인: OCI홀딩스

증권신고서(채무증권)
3.3
OCI(주)

정정신고(보고)-대표이사등의확인

정 정 신 고 (보고)

2021년 04월 07일

1. 정정대상 공시서류 : 증권신고서(채무증권)

2. 정정대상 공시서류의 최초제출일 : 2021년 04월 01일

[증권신고서 제출 및 정정 연혁]

제출일자
문서명
비고

2021년 04월 01일
증권신고서(채무증권)
최초 제출

2021년 04월 07일
[기재정정]증권신고서(채무증권)
기재정정

3. 정정사항

항 목
정정사유
정 정 전
정 정 후

※본 '[기재정정]증권신고서'는 수요예측 결과에 따른 발행조건 결정에 따른 것으로, 정정 및 추가 기재된 사항은 굵은
파란색으로 표시하였습니다.

표지
모집 또는 매출총액
수요예측 결과에 따른 발행조건 정정
모집 또는 매출총액 :
60,000,000,000 원

모집 또는 매출총액 :

97,000,000,000 원

요약정보

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
수요예측 결과에 따른 발행조건 정정
(주1) 정정 전
(주1) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요
수요예측 결과에 따른 발행조건 정정
(주2) 정정 전
(주2) 정정 후

3. 공모가격 결정방법

(주3) 수요예측 결과 추가 기재

5. 인수 등에 관한 사항
(주4) 정정 전
(주4) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
II. 증권의 주요 권리내용

가. 일반적인 사항
수요예측 결과에 따른 발행조건 정정
(주5) 정정 전
(주5) 정정 후

라. 사채관리회사에 관한 사항
(주6) 정정 전
(주6) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금 조달 내역
수요예측 결과에 따른 발행조건 정정
(주7) 정정 전
(주7) 정정 후

(주1) 정정 전

회차 :
86
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
60,000,000,000
모집(매출)총액
60,000,000,000

발행가액
60,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2024년 04월 13일

원리금
지급대행기관
(주)신한은행
명동대기업금융센터
(사채)관리회사
(주)BNK투자증권

신용등급
(신용평가기관)
A0(안정적) / A0(안정적)
(NICE신용평가(주) / 한국기업평가(주))

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
-
1,600,000
16,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

대표
케이비증권
-
1,600,000
16,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

대표
한국투자증권
-
1,600,000
16,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

인수
DB금융투자
-
600,000
6,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

인수
미래에셋증권
-
600,000
6,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2021년 04월 13일
2021년 04월 13일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
60,000,000,000

발행제비용
249,420,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2021년 03월 17일 NH투자증권(주), KB증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 '소유자증명서'를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2021년 04월 08일이며, 상장예정일은 2021년 04월 13일임.

주1) 본 사채는 2021년 04월 06일 09시에서 16시30분까지 금융투자협회 K-Bond 시스템 및 팩스 접수방법을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 이자율, 발행수익률이 결정될 예정입니다.
주2) 상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액)은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제86회차 전자등록총액은 합계 금 일천억원(\100,000,000,000)이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있고, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.
주3) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가. 단, 민간채권평가회사 4사 중 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우 해당 민간채권평가회사는 제외함]에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.20%p.~ +0.90%p.를 가산한 이자율입니다.
주4) 확정 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액) 및 확정 가산(차감)금리, 확정된 인수인의 인수수량 및 인수금액은 2021년 04월 07일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

(주1) 정정 후

회차 :
86
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
 총액
97,000,000,000
모집(매출)총액
97,000,000,000

발행가액
97,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2024년 04월 13일

원리금
 지급대행기관
(주)신한은행
 명동대기업금융센터
(사채)관리회사
(주)BNK투자증권

신용등급
 (신용평가기관)
A0(안정적) / A0(안정적)
 (NICE신용평가(주) / 한국기업평가(주))

인수인
증권의
 종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
-
2,800,000
28,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

대표
케이비증권
-
2,600,000
26,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

대표
한국투자증권
-
2,800,000
28,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

인수
DB금융투자
-
700,000
70,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

인수
미래에셋증권
-
800,000
80,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2021년 04월 13일
2021년 04월 13일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
97,000,000,000

발행제비용
357,460,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
 발행규모
사용
 지역
사용
 국가
원화 교환
 예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
 받은 경우
보증기관
-
지분증권과
 연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
 경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
 관계
매출전
 보유증권수
매출증권수
매출후
 보유증권수

-
-
-
-
-

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
 해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2021년 03월 17일 NH투자증권(주), KB증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
 ▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
 ▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 '소유자증명서'를 발행하여야 함.
 ▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음.
 ▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
 ▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2021년 04월 08일이며, 상장예정일은 2021년 04월 13일임.

주) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록총액에 대하여 적용하며, 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프엔자산평가)에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(주2) 정정 전

[회 차 :
86
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
60,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록금액의 100%로 함.

모집 또는 매출총액
60,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 공사채등록법에 의거 사채를 등록발행하며 사채권을 발행하지 아니함.

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급
방법
및 기한
이자지급 방법
"본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하여 매 3개월마다 연 이율의 1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같다. 다만, 이자지급기일이 은행휴업일인경우에는 그 다음 영업일에 이자를 지급하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. (원금상환이나 이자지급을 이행하지 않을 경우 해당 원금 또는 이자분에 대한 지급기일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되 동 연체대출 최고이율이 본 사채의 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채의 이율을 적용한다.)

이자지급 기한

2021년 07월 13일, 2021년 10월 13일, 2022년 01월 13일, 2022년 04월 13일,
2022년 07월 13일, 2022년 10월 13일, 2023년 01월 13일, 2023년 04월 13일,

2023년 07월 13일, 2023년 10월 13일, 2024년 01월 13일, 2024년 04월 13일.

신용평가 등급
평가회사명
NICE신용평가(주) / 한국기업평가(주)

평가일자
2021년 03월 29일 / 2021년 03월 26일

평가결과등급
A0(안정적) / A0(안정적)

주관회사의
분석
주관회사명
NH투자증권(주), KB증권(주), 한국투자증권(주)

분석일자
2021년 03월 31일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
"본 사채"의 원금은 2024년 04월 13일에 일시 상환한다. 다만 상환기일이 은행의 휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.

상 환 기 한
2024년 04월 13일

청 약 기 일
2021년 04월 13일

납 입 기 일
2021년 04월 13일

등 록 기 관
한국예탁결제원

사채관리회사
(주)BNK투자증권

상 장 여 부
본 증권은 2021년 04월 13일 한국거래소에 상장될 예정임

원리금
지급대행기관
회 사 명
(주)신한은행 명동대기업금융센터

회사고유번호
00149293

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2021년 03월 17일 NH투자증권(주), KB증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 '소유자증명서'를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2021년 04월 08일이며, 상장예정일은 2021년 04월 13일임.

주1) 본 사채는 2021년 04월 06일 09시에서 2021년 04월 06일 16시30분까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램을 통해 실시하는 수요예측결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 모집(매출)가액, 발행수익률 및 연리이자율이 결정될 예정입니다.
주2) 상기 기재된 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액)은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제86회차 전자등록총액은 합계 금 일천억원(\100,000,000,000)이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있고, 이에 따라 상기 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.
주3) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가. 단, 민간채권평가회사 4사 중 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우 해당 민간채권평가회사는 제외함.]에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.20%p.~ +0.90%p.를 가산한 이자율입니다.
주4) 확정 총액(전자등록총액, 모집총액, 발행가액) 및 확정 가산(차감)금리, 확정된 인수인의 인수수량 및 인수금액은 2021년 04월 07일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

(주2) 정정 후

[회 차 :
86
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
97,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록금액의 100%로 함.

모집 또는 매출총액
97,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 공사채등록법에 의거 사채를 등록발행하며 사채권을 발행하지 아니함.

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급
 방법
 및 기한
이자지급 방법
"본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하여 매 3개월마다 연 이율의 1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같다. 다만, 이자지급기일이 은행휴업일인경우에는 그 다음 영업일에 이자를 지급하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. (원금상환이나 이자지급을 이행하지 않을 경우 해당 원금 또는 이자분에 대한 지급기일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되 동 연체대출 최고이율이 본 사채의 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채의 이율을 적용한다.)

이자지급 기한

2021년 07월 13일, 2021년 10월 13일, 2022년 01월 13일, 2022년 04월 13일,
 2022년 07월 13일, 2022년 10월 13일, 2023년 01월 13일, 2023년 04월 13일,

2023년 07월 13일, 2023년 10월 13일, 2024년 01월 13일, 2024년 04월 13일.

신용평가 등급
평가회사명
NICE신용평가(주) / 한국기업평가(주)

평가일자
2021년 03월 29일 / 2021년 03월 26일

평가결과등급
A0(안정적) / A0(안정적)

주관회사의
 분석
주관회사명
NH투자증권(주), KB증권(주), 한국투자증권(주)

분석일자

2021년 03월 31일

상환방법
 및 기한
상 환 방 법
"본 사채"의 원금은 2024년 04월 13일에 일시 상환한다. 다만 상환기일이 은행의 휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.

상 환 기 한
2024년 04월 13일

청 약 기 일
2021년 04월 13일

납 입 기 일
2021년 04월 13일

등 록 기 관
한국예탁결제원

사채관리회사
(주)BNK투자증권

상 장 여 부
본 증권은 2021년 04월 13일 한국거래소에 상장될 예정임

원리금
 지급대행기관
회 사 명
(주)신한은행 명동대기업금융센터

회사고유번호
00149293

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2021년 03월 17일 NH투자증권(주), KB증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
 ▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
 ▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 '소유자증명서'를 발행하여야 함.
 ▶ 본 사채는「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음.
 ▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
 ▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2021년 04월 08일이며, 상장예정일은 2021년 04월 13일임.

주) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록총액에 대하여 적용하며, 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프엔자산평가)에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(주3)
수요예측 결과 추가 기재

다. 수요예측 결과

1. 수요예측 참여 내역

[회차 : 제86회]

(단위:건,억원)

구분

국내 기관투자자

외국 기관투자자

합계

운용사

(집합)

투자매매
중개업자

연기금, 운용사(고유),
은행, 보험

기타

거래실적

유(*)

거래실적

무

건수
2
23
2
1
-
-
28

수량
140
560
200
350
-
-
1,250

경쟁률
0.23 : 1
0.93 : 1
0.33 : 1
0.58 : 1
-
-
2.08 : 1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임
주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

(*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(2) 수요예측 신청가격 분포 

[회 차 : 제86회]
(단위 : bp, 건, 억원)

구분
국내기관투자자
외국기관투자자
합계
누적합계
유효
수요

운용사 (집합)
투자매매
중개업자
연기금, 운용사(고유),
은행, 보험
기타
거래실적 유(*)
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

10
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
1.60%
20
1.60%
포함

17
-
-
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
2.40%
50
4.00%
포함

19
1
40
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
40
3.20%
90
7.20%
포함

20
-
-
2
50
-
-
-
-
-
-
-
-
2
50
4.00%
140
11.20%
포함

25
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
8.00%
240
19.20%
포함

27
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
1.60%
260
20.80%
포함

30
-
-
1
50
-
-
1
350
-
-
-
-
2
400
32.00%
660
52.80%
포함

37
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
670
53.60%
포함

38
-
-
1
60
-
-
-
-
-
-
-
-
1
60
4.80%
730
58.40%
포함

40
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
4.00%
780
62.40%
포함

45
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
1.60%
800
64.00%
포함

47
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
810
64.80%
포함

48
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
820
65.60%
포함

50
-
-
1
50
1
100
-
-
-
-
-
-
2
150
12.00%
970
77.60%
포함

60
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
980
78.40%
포함

68
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
990
79.20%
포함

70
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
1,000
80.00%
포함

73
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
1,010
80.80%
포함

78
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
1,020
81.60%
포함

80
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
1,030
82.40%
포함

83
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
1,040
83.20%
포함

89
-
-
2
60
-
-
-
-
-
-
-
-
2
60
4.80%
1,100
88.00%
포함

90
1
100
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
2
150
12.00%
1,250
100.00%
포함

합계
2
140
23
560
2
200
1
350
-
-
-
-
28
1,250
100.0%
-
-
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

(*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(3) 수요예측 상세 분포 현황

[회 차 : 제86회]
(단위 :bp, 억원)

수요예측 참여자
A0등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 대비 스프레드
합계

10
17
19
20
25
27
30
37
38
40
45
47
48
50
60
68
70
73
78
80
83
89
90

기관투자자1
20

20

기관투자자2

30

30

기관투자자3

40

40

기관투자자4

30

30

기관투자자5

20

20

기관투자자6

100

100

기관투자자7

20

20

기관투자자8

350

350

기관투자자9

50

50

기관투자자10

10

10

기관투자자11

60

60

기관투자자12

50

50

기관투자자13

20

20

기관투자자14

10

10

기관투자자15

10

10

기관투자자16

100

100

기관투자자17

50

50

기관투자자18

10

10

기관투자자19

10

10

기관투자자20

10

10

기관투자자21

10

10

기관투자자22

10

10

기관투자자23

10

10

기관투자자24

10

10

기관투자자25

50

50

기관투자자26

10

10

기관투자자27

100
100

기관투자자28

50
50

합계
20
30
40
50
100
20
400
10
60
50
20
10
10
150
10
10
10
10
10
10
10
60
150
1,250

누적합계
20
50
90
140
240
260
660
670
730
780
800
810
820
970
980
990
1,000
1,010
1,020
1,030
1,040
1,100
1,250
-

라. 유효수요의 범위, 산정근거 및 최종 발행금리에의 반영 내용

구 분
내 용

유효수요의 정의
"유효수요"란, 공모금리 결정 시, 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 물량

유효수요의 범위
공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여한 모든 물량

유효수요 판단기준 및
판단 근거
본 채권의 유효수요는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 공동대표주관회사의 내부 지침에 근거하여 발행회사 및 공동대표주관회사가 협의하여 결정하였습니다. 수요예측 참여자가 제시한 금리에는 발행회사와 공동대표주관회사가 고려한 위험(발행회사의 산업 및 재무 상황, 금리 및 스프레드 전망)이 반영되어 있을 것이라고 판단하였으며, 이에 참여한 모든 건을 유효수요로 정의하였습니다.

[발행금액 결정]
- 제86회 무보증사채 : 970억원

[수요예측 신청현황]
[제86회]
- 총 참여신청금액: 1,250억원
- 총 참여신청범위: +0.10%p. ~ +0.90%p.
- 총 참여신청건수: 28건
- 공모희망금리 내 참여신청건수: 28건
- 공모희망금리 내 참여신청금액: 1,250억원

최종 발행금리 결정에
대한 수요예측 결과의
반영 내용
본 사채의 최종 발행금리는 앞서 산정한 유효수요의 범위 내에서 낮은 금리부터 "누적도수"로 계산하는 방법을 사용하였으며, 발행회사와 공동대표주관회사가 최종 협의하여 결정되었습니다.

- 본사채의 발행금리

[제86회 무보증사채]
"본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록총액에 대하여 적용하며, 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프엔자산평가)에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(주4) 정정 전

가. 사채의 인수

[제86회]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율

NH투자증권(주)
00120182
서울특별시 영등포구 여의대로 60
16,000,000,000
0.19%
총액인수

KB증권(주)
00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
16,000,000,000
0.19%
총액인수

한국투자증권(주)
00160144
서울특별시 영등포구 의사당대로 88
16,000,000,000
0.19%
총액인수

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
6,000,000,000
0.19%
총액인수

미래에셋증권(주)
00111722
서울특별시 중구 을지로5길 26
6,000,000,000
0.19%
총액인수

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 인수금액이 조정될 수 있습니다.

나. 사채의 관리

[제86회]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료(정액)

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
60,000,000,000
6,000,000
-

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

(주4) 정정 후

가. 사채의 인수

[제86회]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율

NH투자증권(주)
00120182
서울특별시 영등포구 여의대로 60
28,000,000,000
0.19%
총액인수

KB증권(주)
00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
26,000,000,000
0.19%
총액인수

한국투자증권(주)
00160144
서울특별시 영등포구 의사당대로 88
28,000,000,000
0.19%
총액인수

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
7,000,000,000
0.19%
총액인수

미래에셋증권(주)
00111722
서울특별시 중구 을지로5길 26
8,000,000,000
0.19%
총액인수

나. 사채의 관리

[제86회]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료(정액)

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
97,000,000,000
6,000,000
-

(주5) 정정 전

가. 일반적인 사항

(단위 : 원)

회 차
금 액
만 기 일
이자율
옵션관련사항

OCI(주)제86회 무보증사채
60,000,000,000
2024년 04월 13일
(주)
-

합 계
60,000,000,000
-
-
-

주) 본 사채는 2021년 04월 06일 09시에서 2021년 04월 06일 16시30분까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램을 통해 실시하는 수요예측결과에 따라 발행금액 및 이자율이 결정될 예정입니다. 수요예측시 공모희망금리는 아래와 같습니다.

(주5) 정정 후

가. 일반적인 사항

(단위 : 원)

회 차
금 액
만 기 일
이자율
옵션관련사항

OCI(주)제86회 무보증사채
97,000,000,000
2024년 04월 13일
(주)
-

합 계
97,000,000,000
-
-
-

주) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록총액에 대하여 적용하며, 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프엔자산평가)에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(주6) 정정 전

라. 사채관리회사에 관한 사항

① 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[제86회]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료(정액)

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
60,000,000,000
6,000,000
-

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

(주6) 정정 후

라. 사채관리회사에 관한 사항

① 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[제86회]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료(정액)

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
97,000,000,000
6,000,000
-

(주7) 정정 전

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[제86회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
60,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
249,420,000

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
59,750,580,000

주) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정이며 상기 매출총액 및 발행제비용은 수요예측 결과를 반영하여 변경될 수 있습니다.

나. 발행 제비용의 내역

[제86회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
42,000,000
발행금액 600억원 ×0.07%

대표주관수수료
6,000,000
발행금액 600억원 ×0.01%

인수수수료
114,000,000
발행금액 600억원 ×0.19%

사채관리수수료
6,000,000
정액

신용평가수수료
79,200,000
NICE신용평가, 한국기업평가 (VAT포함)

기타 비용
표준코드부여수수료
20,000
종목당 20,000원

상장수수료
1,400,000
500억원 이상 ~ 1,000억원 미만

상장연부과금
300,000
상장기간 1년당 100,000원 (한도 : 50만원)

발행등록수수료
500,000
전자등록금액의 100,000분의 1 (한도 : 50만원)

합 계
249,420,000
-

주1) 발행제비용은 당사 보유 자체자금으로 조달할 예정이며, 발행제비용은 수요예측 결과를 반영하여 변경될 수 있습니다.
주2) 상기 모집 또는 매출총액 및 발행제비용은 예정금액이며, 수요예측 결과를 반영하여 변경될 수 있습니다.

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용목적

회차 :
86
(기준일 :
2021년 04월 01일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

-
-
-
60,000
-
-
60,000

나. 자금의 세부 사용내역
금번 당사가 발행하는 제86회 무보증사채 발행금액 600억원은 채무상환자금으로 사용될 예정으로, 자세한 내역은 아래 표를 참고하시기 바랍니다.

<채무상환자금 세부 내역> 

(기준일 : 2021년 03월 31일)
(단위 : 백만원)

종류
발행일
만기일
이자율
전자등록총액

제83회 공모사채
2018년 04월 19일
2021년 04월 19일
2.894%
100,000

주1) 금번 공모사채 발행으로 조달하는 자금은 실제 자금 사용일까지 은행 등의 금융기관의 수시입출금예금, 정기예금 등 금융상품을 이용해 예치할 예정입니다.
주2) 상기금액 중 본 채권 발행금액으로 부족한 금액은 당사 자체 자금 또는 추가 차입으로 지급할 예정입니다.

(주7) 정정 후

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[제86회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
97,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
357,460,000

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
96,642,540,000

나. 발행 제비용의 내역

[제86회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
67,900,000
발행금액 970억원 ×0.07%

대표주관수수료
9,700,000
발행금액 970억원 ×0.01%

인수수수료
184,300,000
발행금액 970억원 ×0.19%

사채관리수수료
6,000,000
정액

신용평가수수료
87,340,000
NICE신용평가, 한국기업평가 (VAT포함)

기타 비용
표준코드부여수수료
20,000
종목당 20,000원

상장수수료
1,400,000
500억원 이상 ~ 1,000억원 미만

상장연부과금
300,000
상장기간 1년당 100,000원 (한도 : 50만원)

발행등록수수료
500,000
전자등록금액의 100,000분의 1 (한도 : 50만원)

합 계
357,460,000
-

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용목적

회차 :
86
(기준일 :
2021년 04월 07일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

-
-
-

97,000

-
-
97,000

나. 자금의 세부 사용내역
금번 당사가 발행하는 제86회 무보증사채 발행금액
970억원은
채무상환자금으로 사용될 예정으로, 자세한 내역은 아래 표를 참고하시기 바랍니다.

<채무상환자금 세부 내역> 

(기준일 :
2021년 04월 07일)

(단위 : 백만원)

종류
발행일
만기일
이자율
전자등록총액

제83회 공모사채
2018년 04월 19일
2021년 04월 19일
2.894%
100,000

주1) 금번 공모사채 발행으로 조달하는 자금은 실제 자금 사용일까지 은행 등의 금융기관의 수시입출금예금, 정기예금 등 금융상품을 이용해 예치할 예정입니다.
주2) 상기금액 중 본 채권 발행금액으로 부족한 금액은 당사 자체 자금 또는 추가 차입으로 지급할 예정입니다.

【 대표이사 등의 확인 】

대표이사확인서_0407 날인본(정정 예비투자설명서, 정정 증권신고서)-1.jpg
대표이사확인서_정정 증권신고서

증 권 신 고 서

( 채 무 증 권 )

증권신고서제출및정정연혁

[증권신고서 제출 및 정정 연혁]

제출일자
문서명
비고

2021년 04월 01일
증권신고서(채무증권)
최초 제출

2021년 04월 07일
[기재정정]증권신고서(채무증권)
기재정정

금융위원회 귀중
2021년 04월 01일

회 사 명 :

OCI 주식회사

대 표 이 사 :

김 택 중

본 점 소 재 지 :

서울특별시 중구 소공로 94

(전 화) 02) 727-9500

(홈페이지) http://www.oci.co.kr

작 성 책 임 자 :

(직 책) 부 장

(성 명)

황
창 민

(전 화)
02) 727 -
934
1

모집 또는 매출 증권의 종류 및 수 :
OCI(주) 제86회 무기명식 이권부 무보증사채

모집 또는 매출총액 :
97,000,000,000
원

증권신고서 및 투자설명서 열람장소

가. 증권신고서

전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

나. 투자설명서

전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

서면문서 : OCI (주) → 서울특별시 중구 소공로 94
 NH투자증권(주) → 서울특별시 영등포구 여의대
로 60
 KB증권(주) → 서울특별시 영등포구 여의나루로
50

한국투자증권(주) → 서울특별시 영등포구 의사당대로 88

DB금융투자(주) → 서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32

미래에셋증권

(주) → 서울특별시 중구 을지로5길 26

【 대표이사 등의 확인 】

대표이사확인서_최초증권신고서_oci86

요약정보

1. 핵심투자위험

증권신고서 이용 시 유의사항 안내문

아래의 핵심투자위험은 증권신고서 본문에 기재된 투자위험요소를 주요 항목 위주로 요약한 것이므로 투자위험 전부를 대표하지 않으며, 본문에 기재된 투자위험요소 중 일부 항목이 기재되지 아니할 수 있습니다. 따라서 투자자께서는 반드시 본문 제1부 모집 또는 매출에 관한 사항, Ⅲ. 투자위험요소의 내용을 주의 깊게 검토하신 후 투자판단을 하시기 바랍니다.

주요 사업 부문
주요 사업의 내용

베이직케미컬 부문
폴리실리콘, TDI, 과산화수소 등 관련 제품의 제조, 판매

카본케미컬 부문
핏치, 카본블랙, 벤젠 등 관련 제품의 제조, 판매

에너지솔루션 부문
열병합 발전, 태양광 발전소 다운스트림

기타 부문
단열재 등 관련 제품의 제조, 판매, 부동산 임대, 도시개발사업 등

구 분
내 용

사업위험

■
베이직케미컬
사업
부문 - 폴리실리콘

[
시장 상황에 따른 태양광용 폴리실리콘 판매 가격 변동 위험]

가.
당사의 2020년말 연결기준 베이직케미컬 사업 부문 매출액은 9,537억원을 기록
하였습니다. 당사의 베이직케미컬 사업 부문 주요 제품인
폴리실리콘의 수급 환경 및 가격 변동성의 확대는 당사의 수익성에 영향
을 끼칠 수 있습니다.
폴리실리콘의 가격은 주요 폴리실리콘 업체들의 생산 정상화로 안정적인 가격 수준이 유지되었으나, 2020년 4분기 말 웨이퍼 기업 증설과 춘절 이전 재고 확보를 위해 수요가 증가하면서, 폴리실리콘 가격 반등세가 지속되고 있습니다.
향후 웨이퍼 증설에 따른 폴리실리콘 수요 증가에도 불구하고 폴리실리콘 생산량은 비슷하게 유지되며 당분간 수급 타이트를 예상합니다.

[태양광 산업에 대한 국가별 정책 변화에 따른 위험]

나.
태양광 산업의 수급은 각 국의 정책 방향성에 따라 수급 변화가 크게 나타나는 모습을 보입니다. 미국의 태양광 세이프가드 발동, 중국의 태양광 보조금 삭감 및 발전차액 지원금 인하 등 현재 세계 태양광 산업 시장을 주도하고 있는 주요 국가들이 태양광 관련 정책을 변경함에 따라 전 세계 태양광 산업 수급이 큰 변동을 보이고 있으며
, 주요 국가 정책 변경에 따른
시장의 수급변동은 당사의 수익성 저해를 초래
할 수 있습니다.

[전방산업인 반도체산업의 업황 변동 관련 위험]

다.
당사는 2020년 2월 태양광용 폴리실리콘 생산 규모를 축소하고, 반도체용 고순도 폴리실리콘 사업 비중을 확대하기로 결정하였습니다. 당사는 반도체용 폴리실리콘 및 반도체용 약품으로 고순도 인산 및 전자급 고순도 과수를 생산 및 판매하는 사업을 영위하고 있어
당사의 매출 및 실적은 반도체 경기변동에 영향을 받습니다. 한편, 반도체 산업은 메모리 반도체를 중심으로 2017년을 기점으로 높은 수요 성장에 기반하는 우호적인 수급환경이 조성되면서 호황기에 접어들었으며, 2018년까지 우호적인 시장 환경이 지속되어 왔습니다.
2018년 하반기부터 반도체 가격 하락에 따른 재고 증가 및 수요 약세로 인해 2019년 반도체 시장은 다소 위축된 모습이었으나,
2020년 메모리 반도체 시장은 DRAM 판가하락폭 완화, NAND 판가 상승전환에 힘입어 성장세를 회복하였습니다. 향후 2021년 전방산업인 반도체 산업의 변동이 지속될 경우 당사의 매출 및 수익성에도 영향이 발생할 수 있으니 투자자께서는 반도체 산업의 업황 추이를 지속적으로 모니터링 하시기 바랍니다.

[
환율 변동 관련 위험]

라. 당사의 매출에서 국내를 제외한 기타 지역의 매출은
2020년 누적 연결기준 1조 278억원(연결조정 전), 연결조정 전 전체 매출의 48.8%로 높은 비중
을 차지하고 있으며, 대금의 외화결제 비중이 높아
환율의 변화는 당사의 손익에 영향을 끼칠 수 있습니다.
국내외 정치적 불안정성의 증가, 미중 무역전쟁 등의 영향으로 글로벌 금융시장 변동성이 확대되고 있으며,
글로벌 제반 환경의 영향 및 환율 영향에 따라 당사의 재무상태 및 수익성에도 영향
을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이점에 유의하시기 바랍니다.

■ 베이직케미컬
사업
부문 - 무기화학

[

TDI 수급 불균형과 경기 회복 지연으로 인한 마진율 하락 관련 위험
]

마. 당사
베이직케미컬 사업 부문에서 생산하는 무기화학 관련 제품들은 다양한 산업에 사용되므로,
전후방 산업의 업황 변동에 영향을 받는 특징이 있습니다. TDI는 2018년 3분기 이후 타 TDI 제조업체의 신공장 가동에 따른 공급과잉으로 가격 하락이 시작되었고, 2020년 COVID-19 확산까지 겹치며 2020년 2분기까지 하락세가 지속되었습니다. 그러나 대형 제조사들의 공급감소 및 COVID-19 확산의 완화에 따른 수요회복으로
TDI 가격은 2020년 9월부터 11월까지 상승세를 보였습니다.

과산화수소, TDI 등 당사 주요 제품의 수급상황 및 전후방산업의 경기 변동으로 인해 당사의 수익성이 변동할 가능성
이 있으니, 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

■ 카본케미컬
사업
부문

[
유가변동에 따른 수익성 변동 위험]

바.
2020년 당사의 카본케미컬 사업 부문은 연결기준 매출액 7,951억원(연결조정 전 전체 매출액의 37.7%), 연결 영업이익 219억원을 기록
하였습니다. 석유화학제품들은 원유 및 나프타 가격과 높은 상관관계를 가짐에 따라 유가의 변동은 당사의 수익성에 영향을 끼칩니다.
향후 유가 변동이 심해질 경우 당사 카본케미컬 사업
부문의
원재료 및 제품 가격 변동을 야기시켜 당사의 수익성에 영향
을 미칠 수 있으니, 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

[

국내외 경기와 글로벌 수급에
따른
석탄석유화학 제품 가격변동 관련 위험
]

사.

석탄석유화학 제품

들
은
전 산업에 걸쳐 이용
되고 있는 만큼,

국내 외 경기 변동
과 글로벌 수급에 따라 매출에 영향

을 받습니다.

2021년도 경제성장률 3%가
전망

되지만 2020년 들어 확산된
COVID-19 사
태가 지속되어 국내
외 경기
위축
이 장기화 될
경
우, 석탄석유
화학 제품에 대한 수요가 감소
할 수 있습니다.
이
는 당사의 매출 및 수익성에 부정적인 영향
을 미칠 수 있으니 투자자께서는 당사 사업의 높은 경기 민감성과 경제의 하방리스크 요인을 충분히 숙지하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

■ 에너지솔루션
사업
부문

[

태양광 발전 경제성에 따른 태양광 발전 수익성 변동 위험]

아.
당사의 에너지솔루션 사업 부문 2020년 연결기준 매출액은 3,285억원(연결조정 전 전체 매출의 15.6%), 영업이익은 62억원을 기록
하였습니다. 당사는 태양광 발전소 건설 후, 직접운영하여 수익을 얻거나 매각하는 방식으로 수익을 창출하고 있습니다. 당사의
태양광 발전 프로젝트(OCI Alamo 프로젝트) 중 OCI Alamo 1, 2를 제외한 나머지 프로젝트를 매각하였으며 추가적으로 Ivory 프로젝트를 매각
하여 매출을 늘리고 수익을 창출하였습니다. 다만,
태양광 발전의 성장이 지체될 경우, 태양광 발전 프로젝트와 관련한 에너지솔루션 사업 부문의 수익성이 저해될 가능성
이 존재합니다.

■ 환경 관련 규제

[화
학산업 관련 정부 규제 및 환경 위험]

자.
화학산업은 당국으로부터 엄격한 환경, 보건, 안전 관련 규제
를 받고 있습니다. 정부의 환경안전정책이 계속 강화되고 있기 때문에 환경안전 규제에 따른 경영환경 불확실성이 존재합니다. 화학물질 제조/사용, 대기 및 수질오염물질 배출, 온실가스 배출량 제한 등 관련 법규 요구사항을 준수하기 위해 다양한 노력을 하고 있지만, 법규 위반 행위 발생 시 벌금 또는 과태료 처분을 받을 수 있으며, 소비자 우려 증대로 인해 사업 전반에 부정적인 영향을 미칠 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

■ 신사업 부
문

[바이오
의약품 시장의 성장성 둔화 및 불확실성 위험]

차.
당사는

전세계 바이오 혁신기업 및 투자자들과 전략적인 파트너십에 기반한 투자활동과, 우수한 나노기술과 글로벌 네트워크, 폭넓은 전문성을 활용하여 효과적인 신규 항암제 개발을 목표로
2018년 바이오제약 사업에 진출
했습니다.

그러
나
제약시장의 환경 변화, 의약품 관련 지원 및 규제정책의 변화, 다국적 제약사의 바이오 의약품 개발과 관련한 불확실성 등의 영향으로 인하여 시장 성장성이 둔화될 경우 당사의 사업에 부정적인 영향
을

줄 수 있습니다.

[DCRE(도시개발 프로젝트)에 따른 위험]

카. 당사는 종속
회사인
DCRE를 통해 도시개발사업을 영위
하고 있습니다. 2019년 10월 DCRE는
HDC 현대산업개발 컨소시엄과
공사도급 및 PM용역 기본계약
을 체결
하였으며, 인천광역시 미
추
홀구에
시티오씨엘(CITYOCIEL) 도시개발 프로젝트를 진행
중입니다. 2021년 3월 주상복합단지(아파트 약 980세대, 오피스텔 약 900실)
1차 분양 공고 후 청약을 진행 하였
으며,
2021년 상반기 내 아파트 분양도 순차적으로 진행 예정
입니다. 금번 청약은 성공적으로 마쳤지만, 추후 분양이
성공적이지 못할 경우 당사에 수익성에 위험요인
으로 작용할 수 있습니다.

[
COVID-19
확산(신종 코로나 바이러스 감염증)에 따른 위험]

타. COVID-19는 전세계로 확산되며 각국 경제는 산업분야를 막론하고 침체를 겪고 있습니다. 또한
COVID-19
의 높은 전염성으로 인해 국가 간 및 국가 내 물적, 인적 교류가 상당 부분 중단된 상황이며 타인과의 접촉을 최소화하는 이른바 '비대면' 트렌드가 확산되고 있습니다.
COVID-
19의 재확산 및 장기화에 따른 경기침체 지속 및 '비대면' 선호 트렌드 심화는 당사에 부정적인 영향
을 미칠 수 있으니, 투자자분들께서는

COVID-19 확산 추세를 지속적으로 관찰하시며 투자 의사결정을 내리시기 바랍니다.

회사위험

[수익성 관련 위험]

가.
당사의 연결
기준 2020년말 매출액은 약 2조 25억원을 기록하며 전년 약 2조 6,051억원 대비 23.1% 하락였으며, 영업손실은 861억원을 기록하며 전년 영업손실 1,806억원 대비 적자폭이 다소 축소된 모습입니다.

이는 당사가 2020년 2월 군산공장의
태양광용 폴리실리콘 생산중단 결정에 따른 판매량 감소 및 사업재편 비용 약
770
억원을
2020년에
인
식
하였지만, 반도체용 폴리실리콘 공장으로의 효율적 운영 및 주요 품목별 시장이 회복·안정화 되면서 수익성은 일정 부분 회복
되었기 때문 입니다.
다
만 그럼에도 불구하고 당사는 아직 영업이익 및 당기순이익 기준 적자를 기록 중이며,

COVID-19
사태 또한
장기간 지속 되며 당사가 영위하는 주요 사업부문의 수급에 영향을 주면서 당사의 영업실적이 악화될 수 있습니다
. 당사가 영위하고 있는

사업 관련 매출액 및 수익성은 대외변수에 따른 업황 부진, 유가 하락, 주요 제품가격 하락 등에 따라 변동 위험이 상존하고 있으므로, 투자자께서는 이점 유의하시어 투자에 임해주시기 바랍니다
.

[재무안정성 관련 위험]

나.
2020년말 연결기준 당사의 부채비율은 86%, 유동비율은 236.8%를 기록
하고 있습니다. 또한,
당사의 2020년말 연결기준
총차입금 1조 6,581억원
중

유동성차입금은

5,394억
원으로, 총차입금의 32.5%를 기록
하였습

니다. 당사는 사업 포트폴리오 재정비 및 유형자산, 기타 자산 등의 매각을 통해 자본효율화 및 재무구조 개선을 위한 노력을 진행해 왔습니다.
2020년말 당사의 연결기준 현금 및 현금성자산과 단기금융자산 금액 6,382
억
원을 고려했을 때 당사가 유동성 위기
에 처할 가능성은 낮다고 판단되나, 유동성 차입금 대비 여유자금을 항시 일정 수준 이상으로 유지하지 못할 수 있음에 투자자께서는 유의해주시기 바랍니다.

[현금흐름 관련 위험]
다.

2020년말 연결기준으로 당사의
영업활동으로 창출된 현금은 -746억원으로, 전년 영업활동으로 창출된 현금인 101억원 대비 악화 된 모습
입니다. 이는 앞서 기재된 바와 같이 군산공장의 가동 중단 및 사업재편,

COVID-19 사태로 인한 수익성 약화 등에 기인 하였습니다. 또한 당사는

COVID-19 사태 대비 및 종속회사등의 사업 확장을 위한
차입금 증가로 2020년말 연
결기준 재무활동으로 인한 현금흐름은
769억원을 기록
하였

습
니다.
투
자활동으로 인한 현금흐름의 경우
유형자산취득의 감소
등으로 인해 62억원을 나타냈습니다. 신고서 제출일 현재 당사가 계획하고 있는 대규모(총자산의
20%이상)투자는 없으나, 추후에 신규 인수회사에 대한 사업 안정화 과정에서 발생하는 투자활동 지출 혹은 기타 경상적 지출이 발생할 수 있습니다. 향후
영업활동으로 인한 현금흐름이 일정 수준 이상으로 발생하지 않을 경우 차입금이 증가하거나, 보유 현금 및 현금성자산이 감소할 수 있으므로, 투자자께서는 이점에 유의하시기 바랍니다.

[운전자본 관련 위험]
라.
2020년말 당사의 연결기준 운전자본(평균 유동매출채권 + 평균 재고자산 - 평균 유동매입채무)은 1조 890억원 규모로 2019년말 9,741억원 대비 약 11.8% 가량 증가하였는데, 이는 평균 재고자산의 증가 및 평균 유동성 매입채무의 감소에 기인
합니다.

당사의
2020년말 연결기준 평균 재고자산은 2019년말의 7,
255억원 대비 18.5% 가량 증가한 약 8,599억원을 기록
하였습니다.
이는 2019년 10월 DCRE의 HDC현
대산업개발 컨소시엄과 공사도급 및 PM용역 기본계약
에 따라, 기존 유형자산으로 인식되었던 토지가치(
3,907억원
)를 도시개발에 사용되는 재고자산으로 계정 변경하였기 때문
입니다.

운전자본을 구성하는 요소 중 재고자산의 비중이 과중해
지고 유동성 매출채권 등의 유동자산 비중이 과도하게 낮아질 경우, 당사의 자본 조달 및 운전자본 운영에 있어 제약으로 작용할 수 있습니다.
향후 당사가 영위하고 있는 사업 부문의 매출액 저하에 따른 재고자산의 급격한 증감 등 필요 운전자본의 예기치 못한 변동이 당사의 영업활동에 부정적인 영향을 가져올 수 있습니다.

[유형자산 관련 위험]
마.
당
사의 2020년말 연결기준 유형자산 규모는 1조 7,102억원으로, 총자산의 38.5%를 구성하고 있습니다.
2020년말 연결기준 당사가 인식한 유형자산의 감가상각비는

1,322
억원
이며, 전년 3,051억원 대비 감소하였습니다.
당사는 2019년 7,637억원에 유형자산 손상차손에 이어 2020년말 연결기준
2,602억원
의 추가 유형자산 손상차손을 인
식
하였습니다. 이는
2020년 2월 군산공장 가동중단 결정으로 폴리실리콘 사업부의 유형자산에 대한 평가 결과 회수가능액이 장부금액에 크게 미달하면서 2019년 약 7,463억원의 손상차손을 인식
하였기
때

문입니다. 당사가 영위하는 산업은 장기간의 건설기간이 소요되는 장
치산업적 성격을 갖고 있기에 대규모 투자자금이 소요되며,
추후 예상하지 못하는 시장수급상황에 따라 당사 사업환경이 악화된 상황에서 지속적인 고정비 부담으로 당사 수익성에 영향을 미칠 가능성
이 존재하오니, 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

[
외환 손익 관련 위험] 

바.
2020년말 별도기준 당사의 수출 비중은 61.1%로 높은 비중을 유지하고 있으며, 수출 지역 역시 다변화 되어있어 환율 변동 위험은 향후 더욱 증가할 수 있습니다. 당사는 외화채무 지급액 및 회수액의 환위험을 회피하고자 통화선도계약을 체결하고 있으며,
2020년말 연결기준 당사의 파생상품 관련 거래 및 평가

순손실은 약 16억원

입니다. 이렇듯
당사의 수익성은 환율 관련 리스크에 노출되어 있으며, 대내외 요인에 따른 환율 변동성 확대는 당사의 수익성 악화를 초래할 가능성이 존재하오니, 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

[계열회사 관련 위험 - 특수관계인에 관한 사항]
사.
2020년말 별도기준 당사의 특수관계자를 통한 매출은 약 1,543억원으로, 총매출의 12.6%를 차지

하고 있어
특
수관
계자에
대
한
매출
의존도
는 높지않은 것으로 판단됩니다. 한편,
당사의 2020년말 별도기준 특수관계자에 대한 총 대여금은
691억원 가량으로, 2019년말 677억원 대비 1.94% 가량 증가
하였습
니다. 또한

2020년말 별도기준 당사가 특수관계자에게 제공하고 있는 계약이행보증 및 지급보증액의 규모는
약 1조 1,521억원으로

당사의 별도기준 자산총계 대비 34.2%로 다소 높은 수준
입니다.
따라서 향후

대여금 및 보증을 제공받은 종속기업들의 재무현황이 악화될 경우,

대여금의 회수지연 및 당사의 보증 이행으로 인한 자금유출을 초래
하여 유동성에 부담으로 작용할 수 있습니다.

[연구개발 및 신규 투자에 관한 위
험
]

아.
당사 및 연결대상 종속기업은 영위하고 있는 사업의 특성상 연구개발 및 신규투자가 지속적으로 이루어지고 있습니다.
향후 해당 과제의 연구개발 실패 시 감액 손실이 발생할 가능성이 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.
한편, 당사의 신규 사업 예정 현황은 신고서 제출일 현재 그 영향을 합리적으로 추정할 수 없으나
,
신규 성장 동력에 대한 투자비용은
일부차입
및 자체
현금 등으로 충당할 예정이나 그 투자규모가 보유현금을 초과할 가능성이 항시 존재하며, 이 경우 추가적인 외부 자금조달로

인한 비용 증가 등으로 당사의 재무구조가 악화될 수 있습니다.
투자자 여러분께서는 이러한 사항을 고려하여 주시기 바랍니다.

[우발 채무 위험- 소송, 공급계약 및 채무보증 현황 등] 
자.
신고서 제출일 현재 당사가 계류되어 있는 소송 중 규모가 큰 중요한 소송은 공사도급금액 지급 관련 소송 외

2
건입니다. 향후 당사를 비롯한 연결 종속회사에 불리한 판결이 결정될 경우 당사 영업활동 및 재무상황에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 한편,
당사는 장기공급계약을 통하여 당사가 생산한 폴리실리콘을 매출하고 있으며 당사가 체결한 공급계약이 해지될 가능성은 항상 존재하며 이에 따라 당사의 매출 및 수익성에 악영향을 미칠 수 있습니다.
또한 당사가 현재 제공하고 있는 지
급
및 이행
보증의
총 금액은 1조 1,521억원입니다. 상기 우발채무가 현실화 될 경우 당사의 재무구조에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[기타사항으로 인한 위험]
차.
오씨아이 기업집단은

2020년 5월
금융감독원에서 발표한 2020년도 주채무계열로 선정
되었으나, 재무구조 개선약정 체결 대상에 해당하지 않아 주채권은행과의 약정을 체결한 바 없습니다. 한편, 당사 및 연결 종속회사가 발행하였거나
향후 발행할 사채 및 금융기관으로부터의 차입과 관련하여 특정한 재무 제한조항이 관련계약서에 기재될 수 있으며, 이는 향후 당사 사업 운영에 영향을 줄 수 있습니다. 

[신용등급에 관한 사항]
카.
본 사채의 신용평가 평정 등급은

NICE신용평가(주) A0 안정적(Stable)
,
한국기업평가(주) A0 안정적
(Stable)

입니다.

본 신용등급은 원리금 상환을 보장하는 것은 아니며, 장래의 환경변화는 당사의 수익성 및 등급에 영향을 줄 수 있습니다. 당사는
2016년 5월 신용등급이 A+ 안정적(Stable)에서 A0 안정적(Stable)으로 하향된 바 있으며, 2019년 5월 한국신용평가(주)의 정기평가에서 기존 등급이었던 A+ 안정적(Stable)에서 A+ 부정적(Negative)으로 변
경되었습니다. 이후

2020년 3월
정기 및 수시

평
가를 통해 3개 신용평가회사들은 당사의 신용등급을 A0 안정적(Stable)로 하향
조
정
한 바 있습니다. 투자자 여러분께서는 본 신고서 및 투자설명서에 기재된 위험요소를 참고하여 투자의사 결정을 하시기 바랍니다.

[녹색경영과 관련한 위험]
타.
당사와 종속회사는 녹색경영에 만전을 기하고 있음에도 불구하고, 공해사건 발생 및 할당량 이상의 온실가스 배출은 부가적인 비용 부담으로 인하여 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

[신규사업 관련 위험- 제약ㆍ바이오
ㆍ
도시개발사업
]

파. 당사는 창출된 영업현금의 일정 부분을 신사업에 투자하면서 다양한 사업 아이디어를 검토 및 구조화하여 회사의 지속가능한 성장을 도모할 예정입니다.
당사는 신사업을 화학산업으로만 국한하지 않고, 제약ㆍ바이오ㆍ도시개발사업 등의 분야
로
진출을 진행하고 있으며, 관련 투자나 비용지출을 수반할 수도 있습니다. 이에
향후 신규사업의 진행상황과 수익성에 대한 지속적인 모니터링이 필요
할 것으로 판단됩니다.

기타 투자위험

[환금성 제약 위험]
가. 본 사채의 상장예정일은 2021년

04월 13일입니다. 본 사채는 한국거래소의 채무증권의 신규상장심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단됩니다. 하지만
급격한 채권시장의 변동에 의해 영향을 받을 가능성이 있으며, 상장 이후 채권에 대한 매도량과 매수량 사이에 불균형이 발생할 경우 환금성에 제약이 있을 수 있으므로 투자자들께서는 이점을 유의하시기 바랍니다.

[기한의 이익 상실 선언에 따른 위험]

나. 당사가 본 사채의 발행과 관련하여
사채관리회사와 맺은 사채관리계약과 관련하여 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 사채관리회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에게 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다.

[예금자보호법 미적용]

다.
본 사채는 예금자보호법의 적용대상이 아니며, 금융기관 등이 보증한 것이 아니므로 원리금 상환 책임은 당사에게 있습니다. 따라서 투자자들께서는 이러한 점을 고려하시어 투자에 유의하시기 바랍니다.

[공모일정 변경 및 증권신고서 내용 수정에 따른 위험]

라.
본 증권신고서상의 공모일정은 확정된 것이 아니며 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유가 발생시 변경

될 수 있습니다. 또한 본 신고서는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제120조제1항 규정에 의해 효력이 발생하며, 제120조제2항에 규정된 바와 같이
동 신고서의 효력 발생은 신고서의 기재사항이 진실 혹은 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지는 것은 아닙니다.

[사채권 전자등록에 관한 사항]

마.
본 사채는 「주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록기관인 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 사채의 권리 내용을 전자등록하고 사채권은 발행하지 아니합니다. 본 사채에 대하여는 실물채권을 발행하거나 등록필증을 교부하지 아니합니다.

[예측 진술된 기재사항의 변동 가능성 및 전자공시사항 참조]

바.
당사는 상기에 기술된 투자위험요소 외에도 경제상황 등에 의하여 직접적 또는 간접적으로 영향을 받을 수 있습니다. 또한, 금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는
당사의 사업보고서 및 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자자께서는 투자의사를 결정하시는데 참조하시기 바랍니다.

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1_모집또는매출에관한일반사항

회차 :
86
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
97,000,000,000
모집(매출)총액
97,000,000,000

발행가액
97,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2024년 04월 13일

원리금
지급대행기관
(주)신한은행
명동대기업금융센터
(사채)관리회사
(주)BNK투자증권

신용등급
(신용평가기관)

A0(안정적) / A0(안정적)
(NICE신용평가(주) / 한국

기업평가

(주))

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
-
2,800,000
28,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

대표
케이비증권
-
2,600,000
26,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

대표
한국투자증권
-
2,800,000
28,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

인수
DB금융투자
-
700,000
7,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

인수
미래에셋증권
-
800,000
8,000,000,000
인수수수료 0.19%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2021년 04월 13일
2021년 04월 13일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

채무상환자금
97,000,000,000

발행제비용
357,460,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2021년 03월 17일 NH투자증권(주), KB증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 '소유자증명서'를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은

2021년
04월
08일

이

며, 상장예정일은 2021년
04월 13일
임.

주) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록총액에 대하여 적용하며, 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프엔자산평가)에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요

[회 차 :
86
]
(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록총액
97,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
-

모집 또는 매출가액
각 사채 전자등록금액의 100%로 함.

모집 또는 매출총액
97,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 공사채등록법에 의거 사채를 등록발행하며 사채권을 발행하지 아니함.

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 
방법
및 기한
이자지급 방법

"본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하여 매

3개월마다 연 이율의 1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같다. 다만, 이자지급기일이 은행휴업일인경우에는 그 다음 영업일에 이자를 지급하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. (원금상환이나 이자지급을 이행하지 않을 경우 해당 원금 또는 이자분에 대한 지급기일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되 동 연체대출 최고이율이 본 사채의 이자율을 하회하는 경우에는 본 사채의 이율을 적용한다.)

이자지급 기한

2021년 07월 13일, 2021년 10월 13일, 2022년 01월 13일, 2022년 04월 13일,
2022년 07월 13일, 2022년 10월 13일, 2023년 01월 13일, 2023년 04월 13일,

2023년 07월 13일, 2023년 10월 13일, 2024년 01월 13일, 2024년 04월 13일.

신용평가 등급
평가회사명

NICE신용평가(주) / 한국기업평가(주)

평가일자

2021년 03월
29일 /
2021년 03월
26일

평가결과등급

A0(안정적) / A0(안정적)

주관회사의
분석
주관회사명
NH투자증권(주), KB증권(주), 한국투자증권(주)

분석일자

2021년 03월 31일

상환방법
및 기한
상 환 방 법

"본 사채"의 원금은
2024년 04월 13

일
에 일시 상환한다. 다만 상환기일이 은행의 휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 원금상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.

상 환 기 한
2024년 04월 13일

청 약 기 일
2021년 04월 13일

납 입 기 일
2021년 04월 13일

등 록 기 관
한국예탁결제원

사채관리회사
(주)BNK투자증권

상 장 여 부

본 증권은
2021년 04월 13일
한국거래소에 상장될 예정임

원리금
지급대행기관
회 사 명
(주)신한은행 명동대기업금융센터

회사고유번호
00149293

기 타 사 항

▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2021년 03월 17일 NH투자증권(주), KB증권(주) 및 한국투자증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 '소유자증명서'를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권 발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2021년
04월
08일
이며, 상장예정일은 2021년 0
4월 13일
임.

주) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록총액에 대하여 적용하며, 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프엔자산평가)에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다.

2. 공모방법

해당사항 없음.

3. 공모가격 결정방법

가. 공모가격 결정방법 및 절차

구 분
주요 내용

공모가격 최종결정

발
행회사와 대표주관회사가 협의하여 최종 공모가격을 결정할 예정입니다.

- 발행회사:
대
표이사

,
재경부

담당임원
, 자금팀장

- 공동대표주관회사(NH투자증권(주), KB증권(주) 및 한국투자증권(주)): 담당임원 및 팀장 등

공모가격 결정 협의절차

수요예측 결과 및 금융시장의 상황 등을 감안한 후 발행회사와 공동대표주관회사가 협의하여
발행수익률을 결정할 예정입니다.

수요예측결과 반영여부

수요예측 참여물량 중 "유효수요(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)"를 집계하고, 해당 결과를 바탕으로 시장상황 등을 종합적으로 고려하여 발행회사와 공동대표주관회사가 협의를 통해 발행수익률을 결정합니다.

수요예측 재실시 여부

수요예측 실시 이후 발행일정 변경이 발생하더라도 수요예측을 재실시 하지 않습니다.

나. 공동대표주관회사의 수요예측기준 절차 및 배정방법

구 분
주요 내용

공모희망금리 산정방식

공동대표주관회사인 NH투자증권(주), KB증권(주) 및 한국투자증권(주)는 OCI(주)의
제
86회 무보증사채의 발행에 있어 민간채권평가사의 평가금리, 최근 동일 신용등급 회사채의 스프레드 동향, 동종 업계의 최근 회사채 발행금리 및 채권시장 동향 등을 고려하여 공모희망금리를 아래와 같이 결정하였습니다.

[제86회]

"본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 적용하며, 본 계약 체결 후 수행하는 수요예측 결과를 반영하여 "발행회사"와 "인수단"이 합의하여 최종 결정하되, 본 사채의 "최종 인수계약서"에 당사자 모두가 날인함으로써 효력이 발생한다. 수요예측 시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가. 단, 민간채권평가회사 4사 중 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우 해당 민간채권평가회사는 제외함.]에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에
-0.
20%p. ~ +0.
90%p.
를 가산한 이자율로 합
니
다.

수요예측 참가신청 관련사항

수요예측은 「무보증사채 수요예측 모범규준」에 따라 진행하며, 수요예측 프로그램은 "한국금융투자협회"의 K-Bond 프로그램

을
사용
합니다. 단, 불가피한 상황이 발생할 경우 "발행회사"와 "공
동대표주관회사
"가 협의하여
서면접수 등의
수요예측방법을 결정합니다. 수요예측 신청시 신청수량의 범
위, 수량 및 가격단위는 아래와 같습니다.

- 최저 신청수량:
10억원

- 최고 신청수량:
본 사채 발행예정금액

- 수량단위:
10억원

- 가격단위: 0.01%p.

배정대상 및 기준

본 사채의 배정은 「무보증사채 수요예측 모범규준」
I. 수요예측 업무절차 - 5. 배정에 관한 사항
및 공동대표주관회사의 내부지침에 따라 합리적으로

판단하여 배정합니다.

※
「무보증사채 수요예측 모범규준」 5. 배정에 관한 사항

가. 배정기준 운영 
- 공동대표주관회사는 무보증사채의 배정에 관한 합리적인 기준을 마련하여 운영합니다. 

나. 배정시 준수 사항 
- 공동대표주관회사는 수요예측 종료 후 수요예측 참여자별로 청약예정 물량을 배정할 때에 다음 각 사항을 준수합니다. 
① 과도하게 낮은 금리에 참여한 자를 부당하게 우대하여 배정하지 아니할 것 
② 금리를 제시하지 않은 수요예측 참여자는 낮은 가중치를 부여하여 배정할

것 

다. 배정시 가중치 적용 
- 공동대표주관회사는 다음 각 사항을 고려하여 수요예측 참여자별로 배정의

가중치를 달리 적용할 수 있습니다. 
① 참여시간ㆍ참여금액 등 정량적 기준 
② 수요예측 참여자의 성향ㆍ과거 참여이력 및 행태ㆍ가격평가능력 등 해당 참여자와 관련한 정성적 요소 

라. 납입예정 물량 배정 원칙 
- 공동대표주관회사는 무보증사채의 청약이 종료된 이후 청약자별로 납입예정 물량을 배정할 때에 수요예측에 참여한 자를 그렇지 않은 자보다 우대하여

배정합니다. 

「무보증사채 수요예측 모범규준」 5. 배정에 관한 사항 라항에 따라 공동대표주관회사는 공모채권을 배정함에 있어 수요예측에 참여한 전문투자자 및 기관투자자를 우대하여 배정합니다.

본 사채의 배정에 관한 세부사항은 본 증권신고서 제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 나. 청약 및 배정방법의 2.배정을 참고하시기 바랍니다.

유효수요 판단 기준

"유효수요"(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)는 금융투자협회의 「무보증사채 수요예측 모범규준」 및 공동대표주관회사 내부지침과 수요예측 결과에 근거하여 결정됩니다. 이러한 "유효수요" 결정 이후 최종 발행금리 결정시 "발행회사"와

"공동대표주관회사"
가 협의를 통해 최종 결정할 예정입니다. 

공동대표주관회사는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」제5조 및 합리적인 내부기준에 따라 산정한 "유효수요"의 범위, 판단기준, 산정 근거

및 결과와 확정 금액 및 확정 이자율은 수요예측 후 정정신고서를 통해
공시할 예정입니다.

금리미제시분 및 공모희망금리
범위 밖 신청분의 처리방안

「무보증사채 수요예측 모범규준」에 따라 낮은 가중치를 부여하여 배정하거나 수요예측 결과에 따라 "유효 수요
"(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)
의 범주에 포함되지 않아 배정되지 않을 수 있습니다.

비고

상기와 같이 산정된 공모희망금리는 시장 및 기업의 상황에 따라 변동될 수 있으며, 단순 참고 사항으로 활용하시기 바랍니다. 또한 상기 공모희망금리는
수요예측에 따른 "유효수요"와 차이가 있음을 주지하시기

바랍니다.

금번

OCI(주)
제86회
무보증 공모사채

(이하
'본 사
채
' 라고 한다)의 경우 공모희망금리는 아래와 같은 사항을 종합적으로 검토하여 본 사채의 공모희망금리를 결정하였습니다. 

구분

검토사항

①
민간채권평가회사 평가금리 및 스프레드 동향

②
최근 동일 및 유사등급 회사채 발행 사례 검토

③
채권시장 동향

① 민간채권평가회사 평가금리 및 스프레드 동향

민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최초 증권신고서 제출 1영업일 전에 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)'(이하 '등급민평금리' 라고 한다)

[민간채권평가회사 4사 등급민평수익률 및 산술평균

]

(기준일: 2021년 03월 31일)
(단위 : %)

구 분
한국자산평가(주)
키스채권평가(주)
나이스피앤아이(주)
(주)에프앤자산평가
산술평균

3년 만기
2.044
2.083
2.053
2.073
2.063

자료: 본드웹
주) 평가금리는 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 제공하는 평가금리의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사) 기준입니다.

당사는 「무보증사채 수요예측 모범규준」중 "I. 수요예측 업무절차 - 1. 공모 희망금리 및 발행예정금액 제시 - 라. 공모희망금리의 최고금리"에서 정하는 바에 따라 활용가능한 모든 채권평가의 금리를 이용하여 상기 등급민평금리를 사용하였습니다.

최근 3개월간 국고채 및

A0

등급
민평금리 Credit Spread추이는 아래와 같습니다.

[
3년 만기 금리 및 Credit Spread 추이(최근 3개월)]

(기준일: 2021년 03월 31일)
(단위 : %, %p)

날짜
평가금리
Credit Spread

국고채 3년
A0 등급민평 3년
A0 등급민평 3년
 - 국고채 3년

2021-03-31
1.127
2.063
0.936

2021-03-30
1.151
2.087
0.936

2021-03-29
1.115
2.053
0.938

2021-03-26
1.125
2.065
0.940

2021-03-25
1.095
2.035
0.940

2021-03-24
1.120
2.060
0.940

2021-03-23
1.147
2.087
0.940

2021-03-22
1.130
2.070
0.940

2021-03-19
1.142
2.084
0.942

2021-03-18
1.137
2.079
0.942

2021-03-17
1.177
2.117
0.940

2021-03-16
1.175
2.114
0.939

2021-03-15
1.220
2.153
0.933

2021-03-12
1.230
2.162
0.932

2021-03-11
1.175
2.107
0.932

2021-03-10
1.175
2.106
0.931

2021-03-09
1.220
2.134
0.914

2021-03-08
1.150
2.064
0.914

2021-03-05
1.067
1.986
0.919

2021-03-04
1.035
1.956
0.921

2021-03-03
1.017
1.941
0.924

2021-03-02
1.022
1.948
0.926

2021-02-26
1.020
1.947
0.927

2021-02-25
0.996
1.924
0.928

2021-02-24
1.002
1.931
0.929

2021-02-23
1.015
1.946
0.931

2021-02-22
1.020
1.951
0.931

2021-02-19
0.995
1.926
0.931

2021-02-18
0.985
1.915
0.930

2021-02-17
0.982
1.916
0.934

2021-02-16
0.980
1.916
0.936

2021-02-15
0.994
1.930
0.936

2021-02-10
0.992
1.928
0.936

2021-02-09
0.990
1.927
0.937

2021-02-08
0.995
1.934
0.939

2021-02-05
0.982
1.921
0.939

2021-02-04
0.980
1.918
0.938

2021-02-03
0.977
1.914
0.937

2021-02-02
0.980
1.919
0.939

2021-02-01
0.987
1.928
0.941

2021-01-29
0.972
1.914
0.942

2021-01-28
0.977
1.923
0.946

2021-01-27
0.987
1.937
0.950

2021-01-26
1.002
1.955
0.953

2021-01-25
1.006
1.962
0.956

2021-01-22
0.990
1.948
0.958

2021-01-21
0.970
1.935
0.965

2021-01-20
0.975
1.945
0.970

2021-01-19
0.977
1.952
0.975

2021-01-18
0.967
1.949
0.982

2021-01-15
0.970
1.953
0.983

2021-01-14
0.987
1.970
0.983

2021-01-13
0.975
1.961
0.986

2021-01-12
0.977
1.970
0.993

2021-01-11
0.965
1.962
0.997

2021-01-08
0.977
1.977
1.000

2021-01-07
0.970
1.975
1.005

2021-01-06
0.960
1.973
1.013

2021-01-05
0.937
1.954
1.017

2021-01-04
0.955
1.975
1.020

2020-12-31
0.970
1.990
1.020

자료: 본드웹

주) 국고채금리는 한국금융투자협회가 발표한 시가평가기준수익률이며, 등급민평은 민간채권평가회사 4사(한국자산평가, 키스채권평가, 나이스피앤아이, 에프엔자산평가)에서 제공하는 평가금리의 산술평균(소수점 넷째자리 이하 절사) 기준입니다.

[ 3년 만기 A0 등급민평 금리 및 Credit Spread 추이
]

(단위: %, %p.)

3년 만기 등급민평 금리 및 credit spread 추이.jpg
3년 만기 A0 등급민평 금리 및 Credit Spread 추이

자료: 본드웹

② 최근 유사 등급 회사채 발행 사례 검토

(기준일: 2021년 03월 31일)

(단위 : 억원)

채권명
발행금액
발행일
수요예측 금리밴드
결정금리
발행금리
경쟁률

기준금리
하단
상단

SK매직 5
1,500
2021-03-08
개별민평
-20bp
+20bp
-15bp
1.518%
7.13 : 1

현대중공업 4-2
2,400
2021-03-05
등급민평
-40bp
+40bp
+10bp
2.502%
2.5 : 1

효성첨단소재 3-1
500
2021-03-04
등급민평
-30bp
+70bp
+1bp
1.951%
3.42 : 1

하이트진로 129-1
500
2021-03-03
등급민평
-40bp
+40bp
-57bp
1.378%
11.7 : 1

가온전선 56
300
2021-02-25
개별민평
-40bp
+20bp
-13bp
1.801%
4.5 : 1

팜한농 20
700
2021-02-10
개별민평
-20bp
+20bp
-15bp
1.560%
5.6 : 1

SK렌터카 45-1
2,020
2021-02-04
개별민평
-20bp
+20bp
-23bp
1.448%
11.85 : 1

한라홀딩스 14-1
1,150
2021-02-02
등급민평
-20bp
+80bp
-4bp
1.888%
5.98 : 1

롯데글로벌로지스 49-1
700
2021-01-29
개별민평
-20bp
+20bp
-25bp
1.688%
7.67 : 1

자료: 금융감독원 전자공시시스템(dart.fss.or.kr)

2021년 발행된 3년 만기 A0 등급 공모 회사채는 총 9건이 있었으며, 금리밴드 설정 시 개별민평 및 등급민평 금리를 기준금리로 설정하고 있습니다. 

공모희망 금리
밴드 상단의 경우 개별민평을 기준으로는 +20bp 수준, 등급민평을 기준으로는 +40~80bp수준 이었습니다.
다만, 유동성장세에 따른 회사채시장 호황에 힘입어 결정금리는 1건(현대중공업 4-2)을 제외하곤 대부분 금리밴드 하단 혹은 언더 수준에서 형성된 모습입니다. 

③ 채권시장 동향

본격적인 금리 인상기에 진입하며 2018년 상고하저의 금리 흐름을 보일 것이라는 전망과 달리 2018년 시장금리 하락이 지속되며 한국 채권시장은 강세를 보였습니다. 2018년 부각된 국내외 경기 둔화 우려와 미국의 정책금리 인상 속도 완화, 국내 기준금리 인상 기대 약
화에 따른 안전자산 선호 심리가 작용하였기 때문입니다. 그러나 이후 미국이 6월
연방공개시장위원회(이하 FOMC
)

에
서 금리 수준을 1.75%~2.00%로 한차례 더 인상하면서 국내 금리 인상에 대한 압력 역시 높아졌으며, 2018년 7월
금융통화위원회(이하 금통위)

에

서는 기준금리가 동결되기는 하였으나 금리 인상 소수의견이 등장하였습니다. 한편, 2018년 8월 31일에 열린 금통위에서는 국내외 경제 불확실성 확대와 특히 국내 경제 및 고용지표의 부진으로 인해
지난 금통위에서의 기준금리 인상 소수의견에도 불구하고 다시 한 번 기준금리가 동결된 바 있습니다. 이에 반해 미국은 2018년 9월 26일 다시 한번 기준 금리를 0.25%p. 인상했습니다. 한국은행의 기준금리 인상 가능성이 높았지만, 그에 반해 2018년 10월 금통위에서는 기준 금리 동결을 발표하며 2017년 11월 1.25%에서 1.50%로 인상된 뒤 제자리에 머물렀습니다. 이후 2018년 11월 금통위에서 기준 금리 인상을 발표하며, 1.75%로 금리를 상승하였고, 미국은 2018년 12월 FOMC에서 또 한 차례 0.25%p. 금리 인상을 단행하여 2.25%~2.50%를 유지하였습니다.

2018년 11월 금융 불균형 완화를 위해 한국은행이 기준금리 인상을 단행했음에도 불구하고, 부진한 고용지표, 물가, 경제성장률 하향 조정으로 인해 시장금리는 하락세를 지속하였습니다. 한국은행은 2019년 4월 금통위에서 기준금리를 동결하고 성장률 및 물가상승률 전망을 하향 조정하였습니다. 5월 금통위에서 역시 기준금리를 1.75% 동결 결정하였으나 조동철 위원이 금리인하 소수의견을 내며 작년 11월 금리인상 이후 이어져오던 만장일치 기준금리 동결기조가 변화하였습니다. 그리고 2019년 07월 18일 한국은행은 대외경제 여건 악화, 물가상승률 부진에 따라
금
통위

에서 기준금리를 1.75%에서 1.50%로 하향 조정하였습니다.
FOMC

회의에서도 2019년 6월 기준금리 인하 신호를 강하게 내비치며 연내 금리인하가 필요하다고 밝힌
이후 2019년 7월 FOMC에서 기준금리를 기존 2.25%~2.50%에서 2.00%~2.25%로 인하하였습니다. 그러나 10월 FOMC의 기준금리 추가 인하와 그간 이어져온 금리 상승분에 대한 부담으로 금리는 하향 조정 국면으로 전환했습니다. 이에 2019년 10월 개최된 금통위 에서 기준금리 0.25%p 추가 인하하여 1.25%로 하향 조정하였습니다. 이후 11월 금통위 결과 소수의견(1명)을 확인하고, 2020년 경제성장률 전망치를 하향 조정 하면서 2020년도 추가 인하 기대감이 강화되었으며, 국고채 및 회사채 금리의 점진적인 하락세로 이어졌습니다.

2020년 국내 경제성장률 전망치 하향 조정 등 경기에 대한 불확실성이 상존하는 가운데, 2월부터 불거진 신종 COVID-19 확산에 대한 우려로 글로벌 안전자산 선호가 심화되면서 국내외 시장금리의 하락세가 지속되었습니
다.

FOMC
는 3월 17~18일 예정된 정례회의에 앞서 3일에 긴급회의를 열어 기준금리를 1.00~1.
25%로 0.5%p. 인
하하였으며
, 이후 15일 1.0%p.를 재차 인하하며 0~0.25%로 기준금리가 떨어졌고, 예정되었던
FOMC
회
의

를 취소했습니다. 이와 같은 미국의 기준금리 인하는, 연준이 1994년 통화정책을 공개한 이후,
FOMC
회
의

를 앞두고 전격적인 두차례 금리 인하는 유례없는 파격적인 결정이었던 만큼 글로벌 경
기 악화의 심각성을 보여주었습니다. 미국의 기준금리 인하에도 불구하고 신종 COVID-19 확산에 따라 글로벌 경기의 회복흐름은 더딘 모습을 보였으며, 국내 경기 역시 직접적인 영향을 받아 연초 2,200선 수준이던 코스피는 3월 19일 1,457.64까지 급락하였습니다. 한국은행은 4월 9일 예정된 금통위에 앞서 3월 16일 임시 금통위를 열어

기존 1.25%에서 0.75%로 0.50%p. 전격 인하하였으며, 이후 5월 28일 금통위에서 0.25%p. 추가 인하를 결정하면서 기준금리는 0.50%까지 하락하였습니다.

향후

FOMC

의 금리인하 없이 한국은행의 추가적인 금리인하는 없을 것으로 예상되나, 이와 별개로
COVID-19

의
재확산 지속, 2021년 2월 이후 미국채 금리가 급등하는 등 최근 시장금리에 대한 변동성이 확대되고 있습니다. 최근의 금리 상승은 상당부분 경기 회복을 반영하는 것이기 때문에 진압해야 할 대상이 아니라 오히려 2020년 공격적 완화 정책의 결과물로 볼 수 있지만, 그럼에도 불구하고 시장이 우려하는 이유는 최근 금리 상승에 경기 개선뿐 아니라 긴축에 대한 우려도 반영되고 있기 때문입니다. 미 연준은 2023년까지 금리 인상은 없다고 강조하고 있고, 한국은행은 2021년 국내 경제가 완만히 회복될 것으로 전망하나 국내외 COVID-19 확산 정도와 백신 상용화 시기 등 향후 회복세에 대한 불확실성이 높아 경제 회복세가 안정화될 때까지 완화적인 기준금리 기조를 유지할 것이라고 밝혔습니다.

이처럼 현재 글로벌 경기 악화는 신종 전염병에 따른 것으로 바이러스 종식 시 회복될 것으로 전망되고 있으나, 예상보다 바이러스의 종식이 지연되어 현재의 경기 침체상태가 지속될 시에는 주요 선진국들의 경기 회복세 및 유가 변동성, 신흥국 경기 악화 지속 등에 따른 불확실성 확대를 초래하며 부진한 실물경제 지표 지속 등으로 인한 기관투자자의 투자 심리가 상당 부분 위축될 가능성이 있습니다.

※ 결 론

당사와 공동대표주관회사는 상기와 같이 ① 민간채권평가회사 평가금리 및 스프레드동향, ② 최근 유사 등급 회사채 발행 사례 검토, ③ 채권시장 동향 등을 종합적으로 고려하였습니다. 이와 같은 사항들을 종합적으로 반영하여 결정한 OCI
(주)
제86회 무보증사채의 공모희망금리를 아래와 같이 결정하였습니다.

[최종 공모희망 금리밴드]
청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주)

, (주)에프앤자산평가. 단, 민간채권평가회사 4사 중 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우 해당 민간채권평가회사는 제외함]에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)
에
-0.
20%p.~ +0.
90%p.
를 가산한 이자율.

발행회사와 공동대표주관회사는 합리적으로 판단하여 공모희망 금리밴드를 제시하였으나 금리를 확정 또는 보장하는 것이 아니므로, 투자 결정을 위한 판단 및 수요예측 및 청약 시 참고 사항으로 활용해야 하며, 상기 공모희망금리는 수요예측에 따른 "유효수요"와 차이가 있습니다. 수요예측 후 유효수요 및 금리는 「무보증사채 수요예측 모범규준」및 공동대표주관회사의 수요예측지침에 의거하여
당사와
공동대표주관회사가
협
의하여 결정합니다.
수요예측결과를 반영한 정정공시는

2021년

04월
07

일

에 공시할 예정입니다.

다. 수요예측 결과

1. 수요예측 참여 내역

[회차 : 제86회]

(단위:건,억원)

구분

국내 기관투자자

외국 기관투자자

합계

운용사

(집합)

투자매매
중개업자

연기금, 운용사(고유),
은행, 보험

기타

거래실적

유(*)

거래실적

무

건수
2
23
2
1
-
-
28

수량
140
560
200
350
-
-
1,250

경쟁률
0.23 : 1
0.93 : 1
0.33 : 1
0.58 : 1
-
-
2.08 : 1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임
주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

(*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(2) 수요예측 신청가격 분포 

[회 차 : 제86회]
(단위 : bp, 건, 억원)

구분
국내기관투자자
외국기관투자자
합계
누적합계
유효
수요

운용사 (집합)
투자매매
중개업자
연기금, 운용사(고유),
은행, 보험
기타
거래실적 유(*)
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

10
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
1.60%
20
1.60%
포함

17
-
-
1
30
-
-
-
-
-
-
-
-
1
30
2.40%
50
4.00%
포함

19
1
40
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
40
3.20%
90
7.20%
포함

20
-
-
2
50
-
-
-
-
-
-
-
-
2
50
4.00%
140
11.20%
포함

25
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
8.00%
240
19.20%
포함

27
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
1.60%
260
20.80%
포함

30
-
-
1
50
-
-
1
350
-
-
-
-
2
400
32.00%
660
52.80%
포함

37
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
670
53.60%
포함

38
-
-
1
60
-
-
-
-
-
-
-
-
1
60
4.80%
730
58.40%
포함

40
-
-
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
1
50
4.00%
780
62.40%
포함

45
-
-
1
20
-
-
-
-
-
-
-
-
1
20
1.60%
800
64.00%
포함

47
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
810
64.80%
포함

48
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
820
65.60%
포함

50
-
-
1
50
1
100
-
-
-
-
-
-
2
150
12.00%
970
77.60%
포함

60
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
980
78.40%
포함

68
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
990
79.20%
포함

70
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
1,000
80.00%
포함

73
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
1,010
80.80%
포함

78
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
1,020
81.60%
포함

80
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
1,030
82.40%
포함

83
-
-
1
10
-
-
-
-
-
-
-
-
1
10
0.80%
1,040
83.20%
포함

89
-
-
2
60
-
-
-
-
-
-
-
-
2
60
4.80%
1,100
88.00%
포함

90
1
100
1
50
-
-
-
-
-
-
-
-
2
150
12.00%
1,250
100.00%
포함

합계
2
140
23
560
2
200
1
350
-
-
-
-
28
1,250
100.0%
-
-
-

주) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

(*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(3) 수요예측 상세 분포 현황

[회 차 : 제86회]
(단위 :bp, 억원)

수요예측 참여자
A0등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 대비 스프레드
합계

10
17
19
20
25
27
30
37
38
40
45
47
48
50
60
68
70
73
78
80
83
89
90

기관투자자1
20

20

기관투자자2

30

30

기관투자자3

40

40

기관투자자4

30

30

기관투자자5

20

20

기관투자자6

100

100

기관투자자7

20

20

기관투자자8

350

350

기관투자자9

50

50

기관투자자10

10

10

기관투자자11

60

60

기관투자자12

50

50

기관투자자13

20

20

기관투자자14

10

10

기관투자자15

10

10

기관투자자16

100

100

기관투자자17

50

50

기관투자자18

10

10

기관투자자19

10

10

기관투자자20

10

10

기관투자자21

10

10

기관투자자22

10

10

기관투자자23

10

10

기관투자자24

10

10

기관투자자25

50

50

기관투자자26

10

10

기관투자자27

100
100

기관투자자28

50
50

합계
20
30
40
50
100
20
400
10
60
50
20
10
10
150
10
10
10
10
10
10
10
60
150
1,250

누적합계
20
50
90
140
240
260
660
670
730
780
800
810
820
970
980
990
1,000
1,010
1,020
1,030
1,040
1,100
1,250
-

라. 유효수요의 범위, 산정근거 및 최종 발행금리에의 반영 내용

구 분
내 용

유효수요의 정의
"유효수요"란, 공모금리 결정 시, 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 물량

유효수요의 범위
공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여한 모든 물량

유효수요 판단기준 및
판단 근거
본 채권의 유효수요는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 공동대표주관회사의 내부 지침에 근거하여 발행회사 및 공동대표주관회사가 협의하여 결정하였습니다. 수요예측 참여자가 제시한 금리에는 발행회사와 공동대표주관회사가 고려한 위험(발행회사의 산업 및 재무 상황, 금리 및 스프레드 전망)이 반영되어 있을 것이라고 판단하였으며, 이에 참여한 모든 건을 유효수요로 정의하였습니다.

[발행금액 결정]
- 제86회 무보증사채 : 970억원

[수요예측 신청현황]
[제86회]
- 총 참여신청금액: 1,250억원
- 총 참여신청범위: +0.10%p. ~ +0.90%p.
- 총 참여신청건수: 28건
- 공모희망금리 내 참여신청건수: 28건
- 공모희망금리 내 참여신청금액: 1,250억원

최종 발행금리 결정에
대한 수요예측 결과의
반영 내용
본 사채의 최종 발행금리는 앞서 산정한 유효수요의 범위 내에서 낮은 금리부터 "누적도수"로 계산하는 방법을 사용하였으며, 발행회사와 공동대표주관회사가 최종 협의하여 결정되었습니다.

- 본사채의 발행금리

[제86회 무보증사채]
"본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록총액에 대하여 적용하며, 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프엔자산평가)에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다.

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 수요예측

(1) "공동대표주관회사"는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제7호 및 제12조에 따라 수요예측을 실시하여 "발행회사"와 협의하여 발행금액 및 발행금리를 결정한다.

단, "기관투자자" 중 투자일임ㆍ신탁업자는 다음 요건을 충족하는 투자일임ㆍ신탁업자를 수요예측에 참여하도록 하며, 이에 대한 확인서를 받아야 한다.
① 투자일임ㆍ신탁고객이 기관투자자일 것, 다만 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁과 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제103조제2호의 불특정금전신탁의 경우에는 기관투자자 여부에 관계없이 참여가 가능하다.

② 투자일임ㆍ신탁고객이 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제5항제2호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정된 자가 아닐 것

(2) 수요예측은 「무보증사채 수요예측 모범규준」에 따라 진행하며, 수요예측 프로그램은 "한국금융투자협회"의 K-Bond 프로그램을 사용한다. 단, 불가피한 상황이 발생할 경우 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 협의하여 서면접수 등의 수요예측방법을 결정한다.

(3) 수요예측 기간: 수요예측기간은 2021년
04월
06일

9시
부터 16시30분까지로 한다.

(4) "본 사채"의 수요예측 공모희망금리는 다음과 같다.

[제86회]
"본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록금액에 대하여 적용하며, 본 계약 체결 후 수행하는 수요예측 결과를 반영하여 "발행회사"와 "인수단"이 합의하여 최종 결정하되, 본 사채의 "최종 인수계약서"에 당사자 모두가 날인함으로써 효력이 발생한다. 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가. 단, 민간채권평가회사 4사 중 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우 해당 민간채권평가회사는 제외함.]에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에
-0.
20%p. ~ +0.
90%p.
를 가산한 이자율로 한다.

(5) 수요예측 결과는 "공동대표주관회사"가 3년간 보관한다.

(6) 수요예측 결과는 "발행회사"와 "공동대표주관회사"만 공유한다. 단, 법원, "금융위" 등 정부기관(준 정부기관 포함)으로부터 자료 등의 제출을 요구 받는 경우, 즉시"발행회사"에 통지하고 법률이 허용하는 범위 내에서 최소한의 자료만을 제공한다.

(7) 수요예측에 따른 배정은 「무보증사채 수요예측 모범규준」및 "공동대표주관회사"의 수요예측 배정기준에 따라 "공동대표주관회사"가 결정한다.

(8) 수요예측에 따른 배정 후, "공동대표주관회사"는 배정결과를 팩스 또는 전자우편의 형태로 배정 받을 투자자에게 송부한다.
(9) "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자의 불성실 수요예측 참여자 지정 여부를 확인하여야 한다.

(10) "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자의 신청수량 및 가격 기재 시 착오방지 등을 위한 대책을 마련하여야 한다.

(11) "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자가 원하는 경우 금리대별로 희망물량을 신청할 수 있도록 하여야 한다.

(12) "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자가 고유재산과 그 외의 재산을 구분하여 수요예측에 참여하도록 하여야 한다.

(13) "공동대표주관회사"는 수요예측기간 중 경쟁률을 공개하여서는 아니 된다.
(14) "공동대표주관회사"는 공모금액 미달 등 불가피한 경우를 제외하고, 수요예측 종료 후 별도의 수요파악을 하여서는 아니 된다. 수요예측 종료 후, 제출된 증권신고서에 대한 금융감독원의 정정요구명령 등으로 인하여 발행일정이 변경되더라도 수요예측을 재실시 하지 않고 최초의 수요예측 결과를 따른다.
(15) 기타 본 조에서 정하지 않은 사항은 「무보증사채 수요예측 모범규준」을 따른다.

나. 청약 및 배정방법

1. 청약

(1) 일정

- 청약일 : 2021
년
04월 13일

- 청약서 제출기한 : 2021년
04월 13일
09시부터 12시까지

- 청약금 납입기한 : 2021년
04월 13일
12시까지 (단, 수요예측에 참여하여 배정받은 투자자는 2021년
04월 13일
14시까지)

(2) 청약대상 : 수요예측에 참여하여 우선배정 받은 기관투자자(이하 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 의한 기관투자자로 한다. 이하 같다.) 또는 전문투자자만 청약할 수 있다. 단,수요예측을 통해 배정된 금액의 총합계가 "발행회사"의 최종 발행금액에 미달하는 경우 수요예측에 참여하지 않은 기관투자자, "전문투자자" 및 일반투자자("본 사채"의 청약자 중, 기관투자자 및 전문투자자가 아닌 투자자를 말한다. 이하 같다.)도 청약에 참여할 수 있다.

(3) "본 사채"에 투자하고자 하는 투자자(「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제9조제5항에 규정된 전문투자자 및 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제132조에 따라 "투자설명서"의 교부가 면제되는 자 제외)는 청약 전 "투자설명서"를 교부받아야 한다.

① 교부장소 : "인수단"의 본·지점

② 교부방법 : "본 사채"의 "투자설명서"는 상기의 교부장소에서 인쇄된 문서의 방법 또는 전자문서의 방
법으로 교부한다.

③ 교부일시 : 2021년
04월 13일

④ 기타사항 :

a. "본 사채" 청약에 참여하고자 하는 투자자는 청약 전 반드시 "투자설명서"를 교부 받은 후 청약서에 서명하여야 하며, "투자설명서"를 교부 받지 않고자 할 경우, "투자설명서" 수령거부의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ팩스, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신 등으로 표시하여야 한다.

b. "투자설명서" 교부를 받지 않거나, 수령거부의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ팩스, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신 등으로 표시하지 않을 경우 "본 사채"의 청약에 참여할수 없다.

(4) 청약제한 : 청약자는 1인 1건에 한하여 청약할 수 있으며, 「금융실명거래 및 비밀보장에 관한 법률」의 규정에 의한 실명확인이 된 계좌를 통하여 청약을 하거나 별도로 실명확인을 하여야 한다. 이중청약이 있는 경우 그 전부를 청약하지 아니한 것으로 본다.

(5) 청약의 방법

① "인수단"의 청약서에 필요한 사항을 기입하고 기명날인 후, 청약일인 2021년 04월
13일
12시까지 "인수단"으로 팩스 또는 전자우편의 형태로 송부한다.

② 청약서를 송부한 청약자는 청약일 당일 12시까지 청약금을 청약취급처로 납부한다. 단, 수요예측에 참여하여 배정받은 투자자는 2021년 04월
13일
14시까지.

(6) 청약단위 : 최저청약금액은 10억 원으로 하며, 10억 원 이상은 10억 원 단위로 한다.

(7) 청약금 : 사채발행가액의 100%에 해당하는 금액으로 하고, 청약금은 "본 사채"의 납입금으로 대체 충당하며, 청약금에 대하여는 이자를 지급하지 아니한다.

(8) 청약취급처 : 각 "
인수단"의 본·지점

(9) 청약금 납입일 : 2021년 04월
13일

(10) "본 사채"의 발행일 : 2021년 04월
13일

(11) "본 사채"의 납입을 맡을 은행 : 주식회사 신한은행 명동대기업금융센터
(12) 전자등록기관 : 본 사채의 전자등록기관은 한국예탁결제원으로 한다.

(13) 전자등록신청 :

① "발행회사"는 각 "인수단"이 총액인수한 채권에 대하여 사채금 납입기일에 「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제 24조에 의한 전자등록을 신청할 수 있다.

② 각 "인수단"은 "발행회사"로 하여금 전자등록을 신청할 수 있도록 전자등록 내역을 "발행회사"에 통보하여야 한다. 단, 전자등록신청에 관련한 사항은 본 인수계약서 제16조에 따라 "공동대표주관회사" 인 KB증권 주식회사에게 위임한다.

※ 관련법규
「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」
제9조 (그 밖의 용어의 정의)
⑤ 이 법에서 "전문투자자"란 금융투자상품에 관한 전문성 구비 여부, 소유자산규모 등에비추어 투자에 따른 위험감수능력이 있는 투자자로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다. 다만, 전문투자자 중 대통령령으로 정하는 자가 일반투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우 금융투자업자는 정당한 사유가 있는 경우를 제외하고는 이에 동의하여야 하며, 금융투자업자가 동의한 경우에는해당 투자자는 일반투자자로 본다. <개정 2009.2.3>
1. 국가
2. 한국은행
3. 대통령령으로 정하는 금융기관 
4. 주권상장법인. 다만, 금융투자업자와 장외파생상품 거래를 하는 경우에는 전문투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우에 한한다. 
5. 그 밖에 대통령령으로 정하는 자

제124조 (정당한 투자설명서의 사용) ① 누구든지 증권신고의 효력이 발생한 증권을 취득하고자 하는 자(전문투자자, 그 밖에 대통령령으로 정하는 자를 제외한다)에게 제123조에 적합한 투자설명서를 미리 교부하지 아니하면 그 증권을 취득하게 하거나 매도하여서는 아니 된다. 이 경우 투자설명서가 제436조에 따른 전자문서의 방법에 따르는 때에는 다음 각 호의 요건을 모두 충족하는 때에 이를 교부한 것으로 본다.
1. 전자문서에 의하여 투자설명서를 받는 것을 전자문서를 받을 자(이하 "전자문서수신자"라 한다)가 동의할 것
2. 전자문서수신자가 전자문서를 받을 전자전달매체의 종류와 장소를 지정할 것
3. 전자문서수신자가 그 전자문서를 받은 사실이 확인될 것
4. 전자문서의 내용이 서면에 의한 투자설명서의 내용과 동일할 것

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」
제11조 (증권의 모집·매출) ① 법 제9조제7항 및 제9항에 따라 50인을 산출하는 경우에는 청약의 권유를 하는 날 이전 6개월 이내에 해당 증권과 같은 종류의 증권에 대하여 모집이나 매출에 의하지 아니하고 청약의 권유를 받은 자를 합산하되, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자는 제외한다.
1. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 전문가
가. 제10조제1항제1호부터 제4호까지의 자
나. 제10조제3항제12호ㆍ제13호에 해당하는 자 중 금융위원회가 정하여 고시하는 자
다. 「공인회계사법」에 따른 회계법인
라. 「신용정보의 이용 및 보호에 관한 법률」에 따른 신용평가회사(이하 "신용평가회사"라 한다)
마. 발행인에게 회계, 자문 등의 용역을 제공하고 있는 공인회계사ㆍ감정인ㆍ변호사ㆍ변리사ㆍ세무사 등 공인된 자격증을 가지고 있는 자
바. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 전문가로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자
2. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 연고자
가. 발행인의 최대주주(법 제9조제1항제1호에 따른 최대주주를 말한다. 이하 같다)와 발행주식총수의 100분의 5 이상을 소유한 주주
나. 발행인의 임원(「상법」 제401조의2제1항 각 호의 자를 포함한다. 이하 이 호에서 같다) 및 「근로자복지기본법」에 따른 우리사주조합원
다. 발행인의 계열회사와 그 임원
라. 발행인이 주권비상장법인(주권을 모집하거나 매출한 실적이 있는 법인은 제외한다)인 경우에는 그 주주
마. 외국 법령에 따라 설립된 외국 기업인 발행인이 종업원의 복지증진을 위한 주식매수제도 등에 따라 국내 계열회사의 임직원에게 해당 외국 기업의 주식을 매각하는 경우에는 그 국내 계열회사의 임직원
바. 발행인이 설립 중인 회사인 경우에는 그 발기인
사. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 연고자로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

제132조 (투자설명서의 교부가 면제되는 자) 법 제124조제1항 각 호 외의 부분 전단에서"대통령령으로 정하는 자"란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다.
1. 제11조제1항제1호다목부터 바목까지 및 같은 항 제2호 각 목의 어느 하나에 해당하는자
1의2. 제11조제2항제2호 및 제3호에 해당하는 자
2. 투자설명서를 받기를 거부한다는 의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ팩스, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시한 자
3. 이미 취득한 것과 같은 집합투자증권을 계속하여 추가로 취득하려는 자. 다만, 해당 집합투자증권의 투자설명서의 내용이 직전에 교부한 투자설명서의 내용과 같은 경우만 해당한다.

2. 배정

(1) 수요예측에 참여한 전문투자자 및 기관투자자(이하 "수요예측 참여자"로 한다. 이하 같다.)가 수요예측 결과에 따라 배정된 금액을 청약하는 경우에는 그 청약금의 100%를 우선배정한다.

(2) "수요예측 참여자"의 총 청약금액이 발행금액 총액에 미달하는 경우에 한하여 발행금액 총액에서 "수요예측 참여자"의 최종 청약금액을 공제한 잔액을 제4조제4항의 청약기간까지 청약 접수한 기관투자자, 전문투자자 및 일반투자자에게 배정할 수 있다. 이때 "수요예측 참여자"가 수요예측 결과에 따라 배정된 금액 외에 추가로 청약에 참여할 경우 "공동대표주관회사"는 "수요예측 참여자"에게 우선 배정한다. 단, 청약자의 질적인 측면을 고려하여 "공동대표주관회사"가 그 배정받는 자 등을 결정할 수 있다.

(3) 제2호에 따라 기관투자자, 전문투자자 및 일반투자자에게 배정하는 경우에는 아래 각 목의 방법으로 배정한다.

가. 기관투자자 및 전문투자자 : 본 사채의 수요예측 참여여부 및 청약 금액 등을 감안하여, 상기 제 2호에 따라 "공동대표주관회사"가 합리적으로 판단하여 배정한다.

나. 일반투자자 : 가목의 기관투자자 및 전문투자자 배정 후 잔액이 발생한 경우에 한하여, 그 잔액에 대하여 청약금액에 비례하여 안분배정한다.

다. 청약 결과 초과 청약이 발생한 경우에는 경쟁률에 따라 5사6입을 원칙으로 안분하되, 잔여물량이 최소화되도록 한다. 단, 잔여물량은 최대청약자부터 순차적으로 배정하되, 동순위 최대청약자가 잔여물량보다 많은 경우에는 "공동대표주관회사"가 합리적으로 판단하여 배정한다.

라. 배정단위는 10억원 단위로 한다.

(4) 상기 제1호 내지 제3호의 배정에도 불구하고 미달 금액("잔액인수금액")이 발생하는 경우, 그 미달된 잔액에 대해서 각 "인수단"의 "인수비율"에 따라 미달된 금액을 안분 배분하여 자기 책임 하에 인수한다.

(5) "인수단"은 상기 제4호에 따른 각 "인수단"별 인수금액을 "본 사채"의 납입일 당일에 "본 사채"의 납입을 맡을 은행에 납입한다.

(6) "본 사채"의 "인수단"은 "공동대표주관회사"인 "KB증권(주)"가 납입일 당일 OCI 주식회사 제86회 무보증사채의 수요예측 및 청약의 결과를 반영하여 배정된 내역에 따라 배정할 것을 위임한다. "공동대표주관회사"인 "KB증권(주)"는 선량한 관리자의 주의의무로 이를 수행한다.

5. 인수 등에 관한 사항

가. 사채의 인수

[제86회]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

명칭
고유번호
인수금액
수수료율

NH투자증권(주)
00120182
서울특별시 영등포구 여의대로 60
28,000,000,000
0.19%
총액인수

KB증권(주)
00164876
서울특별시 영등포구 여의나루로 50
26,000,000,000
0.19%
총액인수

한국투자증권(주)
00160144
서울특별시 영등포구 의사당대로 88
28,000,000,000
0.19%
총액인수

DB금융투자(주)
00115694

서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32

7,000,000,000
0.19%
총액인수

미래에셋증권
(주)

00111722

서울특별시 중구 을지로5길 26

8,000,000,000
0.19%
총액인수

나. 사채의 관리

[제86회]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료(정액)

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
97,000,000,000
6,000,000
-

다. 특약사항

"인수계약서"상의 특약사항은 다음과 같습니다.

"발행회사"는 "본 사채"의 발행일로부터 만기상환일 이전까지 아래의 사항이 발생하였을 경우에는 지체 없이 "인수단"에게 통보하여야 한다. 단, 공시되어있는 경우 공시로 갈음한다.
1. "발행회사"의 주식이나 주식으로 교부할 수 있거나 발행요구권을 행사할 수 있는 어떠한 증권을 발행하기로 하는 이사회의 결의가 있는 때 
2. "발행회사"의 발행어음 또는 수표의 부도 혹은 기타 사유로 금융기관으로부터 거래가 정지된 때
3. "발행회사"의 자산이나 영업의 중요한 일부 또는 전부의 변경, 정지 또는 양도
4. "발행회사"의 영업목적의 중대한 변경
5. 화재, 홍수 등 천재지변, 재해로 "발행회사"에게 막대한 손해가 발생한 때
6. "발행회사"가 다른 회사를 인수 또는 합병하거나(소규모 ·간이합병의 경우는 제외) "발행회사"가 다른 회사에 인수 또는 합병될 때, "발행회사"를 분할하고자 할 때, 기타"발행회사"의 조직에 관한 중대한 변경이 있는 때
7. "자산재평가법"에 의하여 자산재평가 착수보고서와 재평가신고를 한 때
8. "발행회사" 자본총액의 100%이상을 타법인에 출자하는 내용의 이사회 결의 등 내부 결의가 있는 때 
9. "발행회사" 자본총액의 100%이상의 차입 또는 기채를 그 내용으로 하는 이사회결의 등 내부결의가 있는 때
10. "발행회사"가 발행회사의 영업에 중대한 영향을 미치는 다른 회사의 영업 전부 또는 일부를 양수하고자 하는 때
11. 기타 "발행회사" 경영상 중대한 영향을 미치는 사항이 발생한 때

Ⅱ. 증권의 주요 권리내용

가. 일반적인 사항

(단위 : 원)

회 차
금 액
만 기 일
이자율
옵션관련사항

OCI(주)제86회 무보증사채
97,000,000,000

2024년 04월
13일

(주)

-

합 계
97,000,000,000
-
-
-

주) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 사채의 전자등록총액에 대하여 적용하며, 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프엔자산평가)에서 최종으로 제공하는 A0 등급 3년 만기 무보증 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다. 단, 민간채권평가회사 4사 중 청약일 1영업일 전 A0 등급의 등급민평금리를 제공하지 않는 민간채권평가회사가 있을 경우, 당해 회사를 제외한 나머지 회사의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)에 0.50%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(1) 당사가 발행하는 제86회 무보증사채는 무기명식 이권부 공모사채로서, Call-Option이나 Put-Option 등의 조기상환권이 부여되어 있지 않습니다.

(2) 주식으로 전환될 수 있는 전환청구권도 부여되어 있지 않으며,「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 따른 전자등록으로 발행하므로 실물채권을 발행하지 않습니다.

나. 사채관리에 관한 사항

당사가 본 사채의 발행과 관련하여

2021
년
04월
01일

(주)BNK투자증권과 맺은 사채관리계약과 관련하여 재무비율 등의 유지, 담보권설정 등의 제한
, 자산의 처분제한
, 지배구조변경 제한
등의 의무조항을 위반한 경우, 본 사채의 사채권자 및 수탁회사는 사채권
자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써

당
사의
본
사
채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다. 기타 자세한 사항은 사채모집위탁계약서를 참고하시기 바랍니다. "갑"은 OCI(주)를 지칭하며, "을"은

(주)BNK투자증권
을
지칭합니다.

① 기한의 이익의 즉시 상실 관련 및 기한의 이익 상실 시 발행회사 및 사채관리회사의 통지 의무 등 처리사항

다음 중 어느 하나의 사유가 발생한 경우에 "갑"은 즉시 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실하며, 이 사실을 공고하고 자신이 알고 있는 사채권자 및 "을"에게 이를 통지하여야 한다.
(가) "갑"("갑"의 청산인을 포함)이 파산 또는 회생절차개시의 신청을 한 경우
(나) "갑"("갑"의 청산인을 포함) 이외의 제3자가 "갑"에 대한 파산 또는 회생절차개시의 신청을 하고 "갑"이 이에 동의("갑" 또는 그 대표자가 법원의 심문에서 동의 의사를 표명한 경우 포함)하거나 위 제3자에 의한 해당 신청이 있은 후 10일 이내에 그 신청이 취하 되거나 법원의 기각 결정이 내려지지 아니한 경우. 이 경우 "갑"의 동의가 있는 경우에는 그 동의 의사가 법원에 제출된 시점(심문 시 동의 의사 표명이 있는 경우에는 해당 심문 종결 시)을, 기타의 경우에는 제3자에 의한 신청일로부터 10일이 도과된 때를 각 그 기준으로 하되 후자의 경우 그 기간 도과 전에 법원에 의한 파산이나 회생 관련 보전처분이나 절차중지명령 또는 회생절차개시결정이나 파산선고가 내려지면 그 때를 기준으로 한다.
(다) "갑"에게 존립기간의 만료 등 정관으로 정한 해산사유의 발생, 법원의 해산명령 또는 해산판결, 주주총회의 해산결의가 있는 경우
(라) "갑"이 휴업 또는 폐업하는 경우. 단, 노동쟁의로 인한 일시적인 휴업은 제외한다.
(마) "갑"이 발행, 배서, 보증, 인수한 어음 또는 수표가 부도처리 되거나 기타의 이유로 은행거래 또는 당좌거래가 정지된 때와 "갑"에게 금융결제원(기타 어음교환소의 역할을 하는 기관을 포함한다)의 거래정지처분이 있는 때 및 채무불이행명부등재 신청이 있는 때 등 "갑"이 지급불능 또는 지급정지의 상태에 이른 것으로 인정되는 경우
(바) 본 사채의 만기가 도래하였음에도 "갑"이 그 정해진 원리금 지급 의무를 해태하는 경우
(사) "갑"이 "본 사채" 이외의 사채에 관하여 기한의 이익을 상실한 때
(아) "갑"의 부채총액이 자산총액을 초과하여 채권금융기관이 상환기일 연장, 원리금감면, 대출금의 출자전환 기타 이에 준하는 방법으로 채권을 재조정할 필요가 있다고 인정되는 경우
(자) "갑"이 기업구조조정촉진법에 따라 주채권은행으로부터 부실징후기업에 해당한다는 통보를 받거나 동법 제5조 2항 각 호의 관리절차의 개시를 신청한 경우 
(차) 감독관청이 "갑"의 중요한 영업에 대해 정지 또는 취소처분을 내린 경우("중요한 영업"이라 함은 "갑"의 업종, 사업구조 등을 고려할 때 해당 영업에 대한 정지 또는 취소처분이 내려지는 경우 "갑"이 그의 주된 사업을 영위할 수 없을 것으로 객관적으로 판단되는 영업을 말한다)

② 기한의 이익 상실 선언에 의한 기한의 이익 상실 관련 및 기한의 이익 상실 시 발행회사 및 사채관리회사의 통지 의무 등 처리사항

다음 중 어느 하나의 사유가 발생한 경우에 본 사채의 사채권자 및 "을"은 사채권자집회의 결의에 따라 "갑"에 대한 서면통지를 함으로써 "갑"이 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있다.
(가) 원금의 일부를 상환하여야 할 의무 또는 기한이 도래한 이자지급의무를 불이행하여, 통지한 변제유예기간 내에 변제하지 못한 경우
(나) "본 사채"에 의한 채무를 제외한 "갑"의 채무 중 원금 일조원(\1,000,000,000,000) 이상의 채무에 대하여, 만기에 지급이 해태된 경우 또는 의무불이행으로 인하여 기한의 이익이 상실된 경우 또는 당해 채무에 관한 의무 불이행으로 관련 담보가 실행된 경우
(다) "갑"의 재산의 전부 또는 중요부분에 압류명령이 결정된 경우 또는 임의경매가 개시된 경우
(라) "갑"이 본 계약 제2-2조 제1항, 제2-3조, 제2-4조 제1항 및 제2항, 제2-5조, 제2-5조의 2의 의무를 위반한 경우. (본 의무 위반의 판단 기준은 당해 발행회사의 분기, 반기 또는 회계연도 전체에 대한 각 보고서 기재를 기준으로 하되 그보다 더 최근의 일시에 의한 발행회사 서류에 따를 때 그 위반이 인정되는 경우 그에 의할 수 있다.) 
(마) "갑"의 재산의 전부 또는 중요부분에 대하여 가압류, 가처분이 선고되고, 60일 이내에 취소되지 않은 경우 
(바) "갑"이 (라) 기재 각 의무를 제외한 본 계약상의 의무의 이행 또는 준수를 해태한 경우로서, 그 치유가 불가능한 경우 또는 치유가 가능한 경우로서 "을"이나 사채권자가 사채권자집회의 결의, 또는 단독 또는 공동으로 '본 사채의 미상환잔액'의 3분의 1이상을 보유한 사채권자의 동의를 얻어 "갑"에게 이러한 해태의 치유를 구하는 통지를 한 후 60일이 경과하여도 당해 해태가 치유되지 아니한 경우
(사) 위 (다) 또는 (마)의 "갑"의 재산의 전부 또는 중요부분이라 함은 그 재산에 대한 강제집행(체납처분을 포함한다.) 또는 담보권 실행이 이루어지는 경우 "갑"의 영업 또는 "본 사채"의 상환이 사실상 불가능할 정도의 주요 재산을 말한다. 이러한 압류(임의경매 개시)에 대하여 "갑"이 압류 등 그 당사자에게 이의를 제기, 법률적인 분쟁이 계류된 경우 또는 그 사안이 경미한 경우에는 예외로 한다.
(3) 사채권자가 (2)에 따라 기한의 이익 상실 선언을 한 경우 및 (2)의 (바)에 따라 해태의 치유를 구하는 청구를 하는 경우에는 즉시 "을"에게도 통지하여야 한다.
(4) (1) 및 (2)에 따라 기한의 이익이 상실되면 "갑"은 원금전액과 기한의 이익이 상실된 날까지 발생한 이자 중 미지급액을 즉시 변제하여야 한다.

③ 사채권자의 변제청구권 등 권리 내용 등

기한의 이익이 상실되면 "갑"은 원금전액과 기한의 이익이 상실된 날까지 발생한 이자 중미지급액을 즉시 변제하여야 한다.

④ 기한의 이익 상실에 대한 원인사유 불발생 간주 관련

(1) 사채권자는 다음 중 어느 하나의 요건을 충족할 경우 "갑" 및 "을"에게 서면으로 통지함으로써 기 발생한 '기한이익 상실원인사유'를 발생하지 않은 것으로 간주할 수 있다. 단, 가.(2)(가)의 경우에는 (가)에 정해진 방법(통지한 변제유예기간 내에 변제)에 의하여서만 이를 행할 수 있다.
(가) 사채권자집회의 결의가 있는 경우
(나) 단독 또는 공동으로 '본 사채의 미상환잔액'의 3분의 2이상을 보유한 사채권자의 동의가 있는 경우
(2) (1)에 따른 '기한의 이익 상실에 대한 원인사유 불발생 간주'는 다른 '기한이익 상실원인사유' 또는 새로 발생하는 '기한이익 상실원인사유'에 영향을 미치지 아니한다.

⑤ 기한의 이익 상실의 취소 관련

사채권자는 다음의 요건이 모두 충족된 경우에는 사채권자집회의 결의를 얻어 "갑" 및 "을"에게 서면으로 통지함으로써 기한의 이익 상실을 취소할 수 있다.
(가) 기한의 이익 상실로 인하여 지급기일이 도래한 것으로 간주되는 원리금 지급채무를 제외하고, 모든 '기한이익 상실사유' 또는 '기한이익 상실원인사유'가 치유되거나 불발생한 것으로 간주될 것
(나) ㉠지급기일이 경과한 이자 및 이에 대한 제2-1조 제3항의 연체이자(기한의 이익상실선언으로 인하여 지급하여야 할 이자는 제외한다.)와 ㉡'기한이익 상실사유' 또는 '기한이익 상실원인사유'의 발생과 관련하여 "을"이 지출하였거나 지출할 비용의 상환을 하기에 충분한 금액을 "을"에게 지급하거나 예치할 것

⑥ 기타 중요 사항

"을"은 사채권자집회의 결의를 얻어 다음 중 어느 하나의 조치로써 가. (2)에 의한 기한의 이익 상실 선언에 갈음하거나 이와 병행할 수 있다.
(가) 본 사채에 대한 보증 또는 담보의 요구
(나) 기타 본 사채의 원리금 지급 및 본 계약상의 의무의 이행을 강제하기에 필요하거나 적절한 조치

다.발행회사의 의무 및 책임 관련

본 사채의 "사채모집위탁계약서"상 발행회사의 주요 의무 및 책임 등은 다음과 같습니다.

구분
원리금지급
조달자금의 사용
재무비율 유지
담보권 설정제한

내용
계약에서 정하는 시기와 방법에 따라 원리금 지급 (제2-1조)
채무상환자금 
(제2-2조, 제1-2조제13호)

부채비율400% 이하

(별도 재무제표 기준, 제2-3조)

직전 회계연도 자기자본의 400%

(별도기준, 제2-4조)

구분
자산의 처분 제한
지배구조변경 제한
사채관리계약
이행상황보고서
사채관리회사에 대한
보고 및 통지의무
발행회사의 책임

내용
자산총계의 100%
(제2-5조)
최대주주 변경 금지
(제2-5조의2)
사업보고서 및 반기보고서 제출일로부터30일 이내에 제출
(제2-6조)
사업보고서, 분/반기보고서 제출, 주요사항신고의무 발생사실, 기한이익상실사실 등
(제2-7조)
허위 또는 중대한 정보가 누락된 자료 및 정보를 제출하거나 불성실한 이행으로 인하여 손해를 발생시킬시 배상책임 
(제2-8조)

"갑"은 "발행회사"를 말하며 "을"은 "사채관리회사"를 말합니다.

제2-1조(발행회사의 원리금지급의무)
① "갑"은 사채권자에게 본 사채의 발행조건 및 본 계약에서 정하는 시기와 방법으로 원리금을 지급할 의무가 있다. 
② "갑"은 원리금지급의무를 이행하기 위하여 본 사채에 관한 원리금지급대행계약에 따라 지급대행자인 ㈜신한은행(소관: 명동대기업금융센터)에 기한이 도래한 원금과 이자를 지급할 수 있는 지급자금을 예치하여야 하고, "갑"은 이를 "을"에게 통지하여야 한다.
③ "갑"이 원금 또는 이자지급의무를 이행하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 제1-2조 제11호에서 규정한 연체이자를 지급하여야 하며, 이 경우 연체이자는 지급기일("본 계약" 제1-2조 제14호 등에 따라 기한이익이 상실된 경우에는 기한이익상실에 따른 변제기일)의 익일로부터 기산하여 이를 실제 지급한 날까지 계산한다.

제2-2조(조달자금의 사용등)
① "갑"은 본 사채의 발행으로 조달한 자금을 제1-2조 제13호에서 규정하고 있는 사용목적에 우선적으로 사용하여야 한다. 
② "갑"은 금융위원회에 증권발행실적보고서를 제출하는 경우 지체 없이 그 사실을 "을"에게 통지하여야 한다.

제2-3조(재무비율등의 유지)
"갑"은 "본 사채"의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지 부채비율을 400%이하로 유지하여야 한다(별도 재무제표 기준). 단, "갑"의 최근 보고서상 부채비율은 44.32%, 부채규모는 1조 347억원이다.

제2-4조(담보권 설정등의 제한)
① "갑"은 본 사채의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지는 타인의 채무를 위하여 지급보증의무를 부담하거나 "갑" 또는 타인의 채무를 위하여 "갑"의 자산 전부나 일부상에 새로이 "담보권"을 설정하여서는 아니된다. 다만, 본 사채의 미지급된 원리금전액에 대하여도 담보를 동순위 및 동일한 비율로 직접 제공하여 주거나 또는 "을"이 승인한 다른 담보가 제공되는 경우에는 그러하지 아니한다.
② 제1항은 다음 각 호의 경우에는 적용되지 않는다.
1. 자산의 구입대금을 조달할 목적으로 부담한 차입금채무를 담보하는 당해 자산상의 담보권 
2. 이행보증을 위한 담보제공이나 보증증권의 교부 
3. 유치권 기타 법률에 의하여 설정되는 담보권
4. 본 사채 발행 이후 지급보증 또는 '담보권'이 설정되는 채무의 합계액이 최근보고서상 '자기자본'의 400%를 넘지 않는 경우(별도 재무제표 기준). 단, "갑"의 최근 보고서상 설정된 지급보증 또는 담보권이 설정된 채무는 1조 442억원이며 이는 "갑"의 최근 보고서상 '자기자본'의 44.73%에 해당한다.
5. 본 계약 체결 이전에 존속하거나 설정되어 있는 '담보권' 및 그러한 '담보권'과 관련된 또는 예외규정에 의하여 허용된 피담보 채무의 차환, 연장 또는 갱신에 의하여 발생하는 '담보권' 및 타인의 채무를 위한 지급보증으로서, 당초의 피담보채무 및 지급보증금액이 증가하지 않는 경우(단, 금융시장의 변동에 따라 적용 이자율 및 관련 비용이 합리적으로 증대되는 것은 지급보증금액에 변동이 없는 것으로 간주하며, 환율 인상으로 인하여 외화지급보증금액의 증가가 있을 경우에는 당초 외화지급보증 환율로 환산한 금액으로 한다)
6. 프로젝트나 계약의 입찰에 응찰하거나 양해각서 체결을 하는 경우 그 성실 진행을 보장하기 위한 목적에서 해당 거래의 통상 관행에 따라 제공하는 담보나 보증
7. 기업 인수업무 등을 추진함에 있어 실사의 성실 진행 등을 보장하기 위한 목적에서 해당 거래의 통상 관행에 따라 제공하는 담보나 보증
8. "갑"이 속한 업종의 필수 가입 자율규제협회나 강제가입단체의 규약상 통상적으로 제공하여야 하는 담보나 보증
③ 제1항 단서조항에 따라 본 사채를 위하여 담보가 제공되는 경우에는, 관계법령에서 허용되는 범위 내에서 "을" 또는 "을"이 지명하는 자가 본 사채권자를 위하여 당해 담보를 보유하고 실행한다. "을" 또는 "을"이 지명하는 자의 이러한 담보보유 및 실행에 소요되는 합리적인 필요비용은 "갑"이 부담하며 "을"의 요청이 있는 경우 "갑"은 이를 선지급하여야 한다.
④ 전항의 경우, 목적물의 성격상 적합한 경우 "을"은 해당 담보를 담보 목적의 신탁 등의 방법으로 신탁회사 등으로 하여금 이를 수탁처리 하게 할 수 있다.

제2-5조(자산의 처분 제한) 
① "갑"은 하나의 회계연도에 1회 또는 수회에 걸쳐 자산총계의 100%(자산처분 후 1년 이내에 처분가액 등을 재원으로 취득한 자산이 있는 경우에는 이를 차감한다) 이상의 자산을 매매, 양도, 임대 기타 처분할 수 없다(별도 재무제표 기준). 단, 구조조정목적으로 처분하는 자산 및 기타 자산유동화증권 발행을 위한 매출채권의 양도는 제외한다. "갑"의 최근 보고서상 자산규모(자산총계)는 3조 3,690억원이다.
② "갑"은 매매, 양도, 임대 기타 처분에 의하여 획득한 현금으로 채무를 상환하는 경우 본 사채보다 선순위채권을 대상으로 하여야 한다.
③ 제1항의 처분 제한은 다음의 경우 적용되지 아니한다.
1. "갑"의 일상적이고 통상적인 업무 중 일부가 금융자산의 취득과 처분 등의 업무인 경우 시장거래, 약관에 의한 정형화된 거래 등 일반적으로 그 불공정성을 의심할 개연성이 없는 방법에 의한 통상 업무로서의 금융자산의 처분
2. 정당한 공정가액 기타 일반적으로 그 불공정성을 의심할 개연성이 없는 방법에 의한 재고자산의 처분

제2-5조의2(지배구조변경 제한)
① "갑"은 본 사채의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지 "갑"의 지배구조 변경사유가 발생하지 않도록 한다. 지배구조 변경사유란 다음 각 호의 사항을 말한다.
1. "갑"의 최대주주가 변경되는 경우 단, 다음 각 목의 경우는 이 조항에서 말하는 지배구조변경으로 보지 아니한다.
 가. 법 제147조에 의한 보고사항을 통해 확인 가능한 경우로서 경영권 지배목적이 아닌 경우
 나. 「기업구조조정 촉진법」, 「채무자 회생 및 파산에 관한 법률」 또는 채권자간 별도 약정 등에 의거 기업구조조정이나 회생을 위하여 실행된 출자전환 등에 따라 지배구조가 변경되는 경우
 다. 예금자보호법에 의한 예금보험공사가 「예금자보호법」, 「채무자 회생 및 파산에 관한 법률」, 「금융산업 구조개선에 관한 법률」, 「공적자금관리특별법」에 따라 부실금융회사 정리 등 업무, 공적자금 회수 업무 등을 수행하는 과정에서 지배구조가 변경되는 경우
 라. 「예금자보호법」에 의한 예금보험공사 또는 정리금융회사가 보유지분을 매각하여 지배구조가 변경되는 경우
본 조에서 정한 최대주주는 "갑"이 법 제159조 또는 제160조에 따라 최근 제출한 보고서상 최대주주 및 특수관계인으로서 이화영 외 32명을 의미하며 그 지분율은 22.44% 이다.
② 제1항에도 불구하고 다음 각 호를 이행하는 경우 지배구조변경 사유에 해당하지 않는 것으로 본다. 
1. "갑"은 제1항에서 정한 지배구조변경이 발생한 경우 지체 없이 "을"에게 다음 각 목의 을용을 포함하여 통지하여야 한다.
가. 지배구조변경 발생에 관한 사항
나. 사채권자는 보유채권 전부 또는 일부에 대하여 상환을 요구할 수 있다는 내용
다. 상환가격은 상환청구금액(원금)의 [100%]이며 경과이자 및 미지급이자는 별도로 지급한다는 내용(상환가격은 상환금액의 100% 이상)
라. 상환청구기간(본 통지일로부터 30일 이내에 2주일 이상)
마. 상환대금 지급일자(상환청구기간 종료일로부터 1개월 이내)
2. "갑"은 상환대금 지급일에 상환대금과 경과이자 및 미지급이자를 사채권자에게 지급하여야 한다.

제2-6조(사채관리계약이행상황보고서)
① "갑"은 금융위원회 등에 제출하는 사업보고서 및 반기보고서 제출일로부터 30일 이내에 본 사채와 관련하여 <별첨1> 양식의 '사채관리계약이행상황보고서'를 작성하여 "을"에게 제출하여야 한다.
② 제1항의 '사채관리계약이행상황보고서'에는 "갑"의 외부감사인이 '사채관리계약이행상황보고서'의 내용에 사실과 상위한 사항이 없는가를 확인한 확인서 및 관련 증빙자료를 첨부하여야 한다. 단, '사채관리계약이행사항보고서'의 내용이 "갑"의 외부감사인이 작성한 직전 기말 또는 반기 감사보고서(검토보고서)의 내용과 일치하거나 동 보고서의 내용에서 확인될 수 있는 경우에는 위 확인서의 제출을 감사보고서(검토보고서)의 공시로 갈음할 수 있다.
③ "갑"은 제1항의 '사채관리계약이행상황보고서'에 "갑"의 대표이사, 재무담당 책임자가 기명날인하도록 하여야 한다.
④ "을"은 사채관리계약이행상황보고서를 "을"의 홈페이지에 게재하여야 한다.

제2-7조(발행회사의 사채관리회사에 대한 보고 및 통지의무) 
① "갑"은 "법" 제159조 및 제160조에 따라 보고서를 제출한 경우 지체 없이 그 사실을 "을"에게 통지하여야 한다. 
② "갑"이 "법" 제161조의 규정에 의하여 신고를 하여야 하는 때에는 신고의무 발생일에 지체 없이 신고한 내용을 "을"에게 통지하여야 한다.
③ "갑"은 '기한이익 상실사유'의 발생 또는 '기한이익 상실원인사유'가 발생한 경우에는 지체없이 이를 "을"에게 통지하여야 한다.
④ "갑"은 본 사채 이외의 다른 금전지급채무에 관하여 기한이익을 상실한 경우에는 이를 "을"에게 즉시 통지하여야 한다.
⑤ "을"은 단독 또는 공동으로 '본 사채의 미상환잔액'의 10분의1 이상을 보유하는 사채권자가 요구하는 경우에는 관계법령의 위반이 없는 이상 "갑"으로부터 제공받은 자료 및 정보의 사본을 요구일로부터 7일 이내에 교부하여야 한다

제2-8조(발행회사의 책임)
"갑"이 본 계약과 관련된 사항을 이행함에 허위 또는 중대한 정보가 누락된 자료 및 정보를 제출하거나 불성실한 이행으로 인하여 "을" 또는 본 사채권자에게 손해를 발생시킨 때에는 "갑"은 이에 대하여 배상의 책임을 진다.

라. 사채관리회사에 관한 사항

① 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[제86회]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료(정액)

(주)BNK투자증권
00251400
부산광역시 부산진구 새싹로 1
97,000,000,000
6,000,000
-

② 사채관리회사와 주관회사 및 발행기업과의 거래관계, 사채관리회사의 사채관리 실적, 사채관리 담당 조직 및 연락처 등

- 사채관리회사와 주관회사 또는 발행회사와의 거래 관계

구분
내용
해당 여부

주주 관계
사채관리회사가 주관회사 또는 발행회사의 최대주주이거나 주요주주인지 여부
해당 없음

계열회사 관계
사채관리회사와 주관회사 또는 발행회사 간 계열회사 여부
해당 없음

임원 겸임 관계
사채관리회사의 임원과 주관회사 또는 발행회사 임원 간 겸직 여부
해당 없음

채권인수 관계
사채관리회사의 주관회사 또는 발행회사 채권인수 여부
해당 없음

기타 이해관계
사채관리회사와 주관회사 또는 발행회사 간 사채관리계약에 관한 기타 이해관계 여부
해당 없음

- 사채관리회사의 사채관리실적

구분

실적

합계

2021년

2020년
2019년
2018년
2017년

계약체결 건수

6건
15건
13건
4건
3건
41

계약체결 위탁금액

7,130억원
1조 9950억원
1조 5,000억원
3,630억원
1,300억원
4조 7,010억원

- 사채관리 담당 조직 및 연락처

사채관리회사
담당조직
연락처

(주)BNK투자증권

기업금융부
02-3215-7596

③ 사채관리회사의 권한 

"갑"은 "발행회사"를 말하며 "을"은 "사채관리회사"를 말합니다.

제4-1조(사채관리회사의 권한)
① "을"은 다음 각 호의 행위를 할 수 있다. 단, 제1-2조 제14호 나목 (1)의 각 요건 중 어느 하나를 충족하는 경우로서 이에 근거한 사채권자의 서면에 의한 지시가 있는 경우 "을"은 다음 각 호의 행위를 하여야 한다(다만, 위 단서에 의거 사채권자의 지시에 의해 "을"이 해당 행위를 하여야 하는 경우라 할지라도, "갑"의 잔존 자산이나 자산의 집행가능성 등을 고려할 때 소송의 실익이 없거나 투입되는 비용을 충당하기에 충분한 정도의 배당가능성이 없다는 점을 "을"이 독립적인 회계 또는 법률자문을 통하여 혹은 기타 객관적인 자료를 근거로 소명할 수 있는 경우, "을"은 해당 요청을 하는 사채권자들에게, 다음 각 호 행위 수행에 필요한 비용의 선급이나 그 지급의 이행보증, 기타 소요 비용 충당에 필요한 합리적 보상을 제공할 것을 요청할 수 있고 그 실현시까지 "을"은 상기 지시에 응하지 아니할 수 있다).
1. 원금 및 이자의 지급의 청구, 이를 위한 소제기 및 강제집행의 신청
2. 원금 및 이자의 지급청구권을 보전하기 위한 가압류ㆍ가처분 등의 신청
3. 다른 채권자에 의하여 개시된 강제집행절차에서의 배당요구 및 배당이의
4. 파산, 회생절차 개시의 신청
5. 파산, 회생절차 개시의 신청에 관한 재판에 대한 즉시항고
6. 파산, 회생절차에서의 채권의 신고, 채권확정의 소제기, 채권신고에 대한 이의, 회생계획안의 인가결정에 대한 이의
7. "갑"이 다른 사채권자에 대하여 한 변제, 화해 기타의 행위가 현저하게 불공정한 때에는 그 행위의 취소를 청구하는 소제기 및 기타 채권자취소권의 행사 
8. 사채권자집회의 소집 및 사채권자집회 결의사항의 집행(사채권자집회결의로써 따로 집행자를 정한 경우는 제외) 
9. 사채권자집회에서의 의견진술 
10. 기타 사채권자집회결의에 따라 위임된 사항 
② 제1항의 행위 외에도 "을"은 본 사채의 원리금을 지급받거나 채권을 보전하기 위하여 필요한 재판상, 재판외의 행위를 할 수 있다. 
③ "을"은 다음 각 호의 사항에 대해서는 사채권자 집회의 유효한 결의가 있는 경우 이에 따라 재판 상, 재판 외의 행위로서 이를 행할 수 있다.
1. 본 사채의 발행조건의 사채권자에게 불이익한 변경: 본 사채 원리금지급 채무액의 감액, 기한의 연장 등
2. 사채권자의 이해에 중대한 관계가 있는 사항: "갑"의 본 계약 위반에 대한 책임의 면제 등
④ 본 조에 따른 행위를 함에 있어서 "을"이 지출하는 모든 비용은 이를 "갑"의 부담으로 한다.
⑤ 전 항의 규정에도 불구하고 "을"은 "갑"으로부터 본 사채의 원리금 변제로서 지급받거나 집행, 파산, 회생절차 등을 통해 배당받은 금원에서 자신이 지출한 전항의 비용을 최우선적으로 충당할 수 있다. 이 경우 "을"의 비용으로 충당된 한도에서 사채권자들은 "갑"으로부터 본 사채에 대해 유효한 원리금의 지급을 받지 아니한 것으로 보며 해당 금액에 대하여 사채권자는 여전히 "갑"에 대한 사채권자로서의 권리를 보유한다. 만일, 제1항 본문 후단에 따른 "을"의 비용 선급 등 요청에 따라 해당 비용을 선급하거나 대지급한 사채권자가 있는 경우 그 실제 지급된 금액의 범위에서 본 항에 의한 "을"의 비용 우선 충당 권리는 해당 금원을 선급 또는 대지급한 사채권자들에게 그 실제 지출한 금액의 비율에 따라 안분비례 하여 귀속한다.
⑥ "갑" 또는 사채권자의 요구가 있는 경우 "을"은 본 조의 조치와 관련하여 지출한 비용의 명세를 서면으로 제공하여야 한다.
⑦ 본 조에 의한 행위에 따라 "갑"으로부터 지급 받는 금원이 있거나 집행, 파산, 회생절차 등을 통해 배당 받은 금원이 있는 경우, "을"은 이로부터 제5항에 따라 우선 충당할 권리가 있는 비용에 이를 충당하고(만일 대지급한 사채권자가 있는 경우에는 그 증빙을 받아 해당 사채권자에게 그 대지급한 금원을 지급한다) 나머지 금원은 이를 선량한 관리자의 주의로서 보관한다.
⑧ "을"은 제7항에 따라 보관하게 되는 금원(이하 본 조에서 "보관금원")이 발생하는 경우, 즉시 사채권자들로 하여금 자신의 사채에 기한 권리를 신고하도록 공고하여야 한다. 이 경우 권리의 신고기간은 1개월 이상이어야 한다. 만일, "갑"이 지급한 금원이나 집행, 파산 또는 회생 등의 절차에 의해 배당 받은 금원이 전부가 아니라 일부에 해당하고 장래 추가적인 지급이나 배당이 있는 경우 그 실제 지급이나 배당을 수령한 즉시 "을"은 이를 공고하여야 한다.
⑨ 전항 기재 권리 신고기간 종료시 "을"은 신고된 각 사채권자에 대해, 제7항의 보관금원을 '본 사채의 미상환잔액'에 따라 안분비례 하여 사채 권면이나 전자증권법 제39조에 따른 소유자증명서(이하 "소유자증명서"라 한다)와의 교환으로써 해당 금원을 지급한다. 만일, "갑"이 지급한 금원이나 집행, 파산 또는 회생 등의 절차에 의해 배당 받은 금원이 전부가 아니라 일부에 해당하고 장래 추가적인 지급이나 배당이 예정 되어 있거나 합리적으로 예상되는 경우 "을"은 교부받은 사채권이나 소유자증명서에 지급하는 금액을 기재하거나 이 뜻을 기재한 별도 서면을 첨부하고 기명날인하여 이를 해당 사채권자에게 반환하며, 해당 사채를 보유하는 사채권자가 차회에 추가적인 지급을 받고자 하는 경우 반드시 이와 같이 "을"이 기재한 지급의 뜻이 기재되거나 그와 같은 뜻이 기재된 문서가 첨부된 사채권이나 소유자증명서를 다시 "을"에게 교부하여야 한다.
⑩ 사채 미상환 잔액을 산정함에 있어 "을"이 사채권자가 제공한 소유자증명서나 사채권을 신뢰하여 이를 기초로 보관금원을 분배한 경우 "을"은 이에 대해 과실이 있지 아니하다.
⑪ 신고기간 종료시까지 해당 사채권자가 권리를 신고하지 아니하거나 권리신고를 하고도 이후 사채권이나 소유자증명서를 교부하고 지급을 신청하지 아니한 경우 해당 사채권자에게 지급될 금원은 이를 공탁할 수 있다.
⑫ 보관금원에 대해 보관기간 동안의 이자는 발생하지 아니하며 "을"은 이를 지급할 책임을 부담하지 아니 한다.

④ 사채관리회사의 의무 및 책임
"갑"은 "발행회사"를 말하며 "을"은 "사채관리회사"를 말합니다.

제4-2조(사채관리회사의 조사권한 및 발행회사의 협력의무)
① "을"은 다음 각 호의 사유가 있는 경우에는 "갑"의 업무 및 재산상황에 대하여 정보 및 자료의 제공요구, 실사 등 조사를 할 수 있고, "갑"은 이에 성실히 협력하여야 한다.
1. "갑"이 본 계약을 중요한 점에서 위반하였거나 위반하였다는 합리적 의심이 있는 경우
2. 기타 본 사채의 원리금지급에 관하여 중대한 영향을 미친다고 합리적으로 판단되는 사유가 발생하는 경우
② 단독 또는 공동으로 '본 사채의 미상환잔액'의 과반수 이상을 보유한 사채권자가 제1항 각 호 소정의 사유를 소명하여 "을"에게 서면으로 요구하는 경우 "을"은 제1항의 조사를 하여야 한다. 다만, "을"이 "갑"의 잔존 자산이나 자산의 집행가능성 등을 고려하여 조사나 실사의 실익이 없거나 투입되는 비용을 충당하기에 충분한 정도의 배당가능성이 없거나 사채권자의 소명 내용이 합리적인 근거를 결하였음을 독립적인 회계 또는 법률자문 결과, 기타 객관적인 자료를 근거로 소명하는 경우 "을"은 사채권자집회에서의 결의 또는 해당 요청을 하는 사채권자에게, 해당 조치 수행에 필요한 비용의 선급이나 그 지급의 이행보증 기타 소요 비용 충당에 필요한 합리적 보장을 제공할 것을 요청할 수 있고 그 실현시까지 상기 지시에 응하지 아니할 수 있다.
③ 제2항에 따른 사채권자의 요구에도 불구하고 "을"이 조사를 하지 아니하는 경우에는 제2항의 규정 여하에 불구하고, 사채권자집회의 결의, 또는 단독 또는 공동으로 '본 사채의 미상환잔액'의 3분의2 이상을 보유한 사채권자의 동의를 얻어 사채권자는 직접 또는 제3자를 지정하여 제1항의 조사를 할 수 있다.
④ 제1항 내지 제3항의 규정에 의한 "을"의 자료제공요구 등에 따른 비용은 "갑"이 부담한다. 다만, 해당 조사나 자료요구 및 실사 등은 합리적인 범위에 의한 것이어야 하며 이를 초과할 경우의 비용에 대하여는 "갑"이 이를 부담하지 아니한다.
⑤ "갑"의 거절, 방해, 비협조 혹은 자료 미제공 등으로 인한 조사나 실사 미진행시 "을"은 이에 대하여 책임을 부담하지 아니한다.
⑥ 본 조의 자료제공요구나 조사, 실사 등과 관련하여 "갑"이 상기 제1항 각 호 소정의 사유에 해당하지 아니함을 증빙하거나 자료 등을 공개하지 아니할 법규적인 의무가 있음을 증빙할 수 있는 합리적인 근거 없이 자료제공, 조사 혹은 실사에 대한 협조를 거절하거나, 이를 방해한 경우 이는 "갑"의 본 계약상의 의무위반을 구성한다.

제4-3조(사채관리회사의 공고의무)
① "갑"의 원리금지급의무 불이행이 발생하여 계속되고 있는 경우에는, "을"은 이를 알게 된 때로부터 7일 이내에 그 뜻을 공고하여야 한다.
② 제1-2조 제14호 가목 (1)에 따라 "갑"에 대하여 기한의 이익이 상실된 경우에는 "을"은 이를 즉시 공고하여야 한다. 다만, 발생한 사정의 성격상 외부에서 별도의 확인조사를 행하지 아니하거나 "갑"의 자발적 통지나 협조가 없이는 그 발생 여부를 확인할 수 없거나 그 확인이 현저히 곤란한 사정이 있는 경우에는 그렇지 아니하며 이 경우 "을"이 이를 알게된 때 즉시 그 뜻을 공고하여야 한다.
③ 제1-2조 제14호 가목 (2)에 따라 '기한이익 상실원인사유'가 발생하여 계속되고 있는 경우에는, "을"은 이를 알게 된 때로부터 7일 이내에 그 뜻을 공고하여야 한다.
④ "을"은 "갑"에게 본 계약 제1-2조 제14호 라목에 따라 조치를 요구한 경우에는 조치요구일로부터 30일 이내에 그 내용을 공고하여야 한다.
⑤ 제3항과 제4항의 경우에 "을"이 공고를 하지 않는 것이 사채권자의 최선의 이익이라고 합리적으로 판단한 때에는 공고를 유보할 수 있다. 

제4-4조(사채관리회사의 의무 및 책임)
① "갑"이 "을"에게 제공하는 보고서, 서류, 통지를 신뢰함에 대하여 "을"에게 과실이 있지 아니하다. 다만, "을"이 그 내용상 오류를 알고 있었던 경우이거나 중과실로 이를 알지 못한 경우에는 그렇지 아니 하며, 본 계약에 따라 "갑"이 "을"에게 제출한 보고서, 서류, 통지 기재 자체로서 '기한이익 상실사유' 또는 '기한이익 상실원인사유'의 발생이나 기타 "갑"의 본 계약 위반이 명백한 경우에는, 실제로 "을"이 위의 사유 또는 위반을 알았는가를 불문하고 그러한 보고서, 서류, 통지 수령일의 익일로부터 7일이 경과하면 이를 알고 있는 것으로 간주한다.
② "을"은 선량한 관리자의 주의로써 본 계약상의 권한을 행사하고 의무를 이행하여야 한다.
③ "을"은 "을"이 본 계약이나 사채권자집회결의를 위반함에 따라 사채권자에게 손해가 발생한 때에는 이를 배상할 책임이 있다.

⑤ 사채관리회사의 사임 등 변경에 관한 사항 
"갑"은 "발행회사"를 말하며 "을"은 "사채관리회사"를 말합니다.

제4-6조(사채관리회사의 사임)
① "을"은 본 계약의 체결 이후 상법시행령 제27조 각호의 이익충돌사유가 발생한 경우에는 그 사유의 발생일로부터 30일 이내에 사임하여야 한다. "을"이 사임하지 아니하는 경우에는 각 사채권자는 법원에 "을"의 해임과 사무승계자의 선임을 청구할 수 있다. 다만, 새로운 사채관리회사가 선임되기까지 "을"의 사임은 효력을 갖지 못하고 "을"은 그 의무를 계속하여야 하며, 이와 관련하여 "을"은 자신의 책임으로 이익 상충 및 정보교류차단을 위한 적절한 조치를 취하여야 하고, 그 위반시 이에 따른 책임을 부담한다. 만일, 새로운 사채관리회사의 선임에 따라 추가 되는 비용이 있는 경우 이는 "을"의 부담으로 한다.
② 사채관리회사가 존재하지 아니하게 된 때에는 "갑"과 사채권자집회의 일치로써 그 사무의 승계자를 정할 수 있다. 이 경우 합리적인 특별한 사정이 없는 한 사채관리회사의 보수 및 사무처리비용 기타 계약상의 의무에 있어서 "갑"이 부당하게 종전에 비하여 불리하게 되어서는 아니된다.
③ "을"이 사임 또는 해임된 때로부터 30일 이내에 사무승계자가 선임되지 아니한 경우에는 단독 또는 공동으로 본 사채의 미상환잔액의 10분의 1 이상을 보유하는 사채권자는 법원에 사무승계자의 선임을 청구할 수 있다. 
④ "을"은 "갑"과 사채권자집회의 동의를 얻어서 사임할 수 있으며, 부득이한 사유가 있는 경우에 법원의 허가를 얻어 사임할 수 있다. 
⑤ "을"의 사임이나 해임은 사무승계자가 선임되어 취임할 때에 효력이 발생하고, 사무승계자는 본 계약상 규정된 모든 권한과 의무를 가진다.

⑥ 기타사항

사채관리회사인

(주)BNK투자증권은
선량

한 관리자의 주의로써 사채관리계약상의 권한을

행사하고 의무를 이행하여야 합니다. 기타 자세한 사항은 동 증권신고서에 첨부된 사채모집위탁계약서를 참고하시기 바랍니다.

Ⅲ. 투자위험요소

1. 사업위험

【용어의 정의】

태양광용 폴리실리콘
(Polysilicon)
태양전지의 원재료로 빛에너지를 전기에너지로 전환시키는 역할을 하는 작은 실리콘 결정체들로 이루어진 물질

잉곳(Ingot)

폴리실리콘을 용융상태에서

고형화된

실리
콘

결정으로 만든 것

웨이퍼(Wafer)
반도체/태양전지를 만드는 토대가 되는 얇은 판으로, 잉곳을 얇게 절단해 만든 것

셀(Cell) - 태양전지

태양광 에너지를 직접 전기로 변화시키는 반도체소자
실리콘의 단결정, 다결정 또는 비정질을 소재로 하는 여러가지 구성의 태양전지가 개발되고 있음

단결정 : 실리콘 원자의 배열이 규
칙
적이고 배열 방향이 일정하여 전자

의
흐름
에 방해가 없어 변환효율이 높음

다결정 : 생산 공정이 간단하고 가격이 상대적으로 저렴하나 원자의 배열이 균일하지 않아서 변환효율이 떨어짐

모듈(Module)
태양전지들을 배열하여 제조하는 사각형 모양의 집광판(Panel)으로, 태양전지에서 생산되는 전기는 전부 모듈로 모이게 됨

에너지균등화비용(LCOE)
Levelized Cost of Energy, 발전설비의 총투자비용/총발전량 
태양광의 전력 생산에는 연료가 필요하지 않기 때문에 단순히 건설 비용만 고려하는 것이 아닌 발전소 건설 비용, 일사량, 설치/유지 비용 등을 감안한 전력 생산 원가 개념

그리드패리티(Grid Parity)
태양광으로 전기를 생산하는 단가와 화석연료를 사용하는 기존 화력발전 단가가 동일해지는 균형점

신재생에너지 의무할당제(RPS)
일정규모 이상의 발전사업자에게 총발전량에서 일정비율을 신재생에너지로 공급하도록 의무화하는 제도

발전차액 지원제도
(FIT

:
Feed-In-Tariff)

신재생에너지 투자경제성 확보를 위해 신재생에너지 발전에 의하여 공급한 전기의 전력거래 가격이

산업통상자원부

장관이 고시한 기준가격보다 낮은 경우, 기준가격과 전력거래와의 차액(발전차액)을 지원해주는 제도. 발전차액 지원제도는 정부가 일정기간 동안 정해진 가격으로 전력을 매입하여 수익을 보장하기 때문에 투자의 안전성을 높이고 중·소규모의 발전이 가능하게 하는 역할을 함

(FIP

:
Feed-In-Premium)

신재생에너지 발전에 의하여 공급된 전기의 시장가격을 기준으로 기준단가와의 차이를 변동가격으로 지원해주는 제도
고정형 FIP : 시장가격에 일정액의 프리미엄을 더하는 방식
상하한형 FIP : 고정형 방식에 매수 가격의 상하한을 정하는 방식
변동형 FIP : 프리미엄을 변동시키면서 매수가격을 일정하게 유지

TDI(Toluene Di-isocyanate)

페인트와 수지를
비롯하여 건설, 자동차, 가구 등의 산업에서 포장 및 절연 재료로 사용되는 폴리우레탄 폼을 제조하는 데 사용됨

카본블랙(Carbon Black)
타이어, 신발 및 기타 고무 제품에 사용되는 기본 적인 강화소재이며, 잉크, 페인트 및 플라스틱에도 사용됨

핏치(Pitch)
고품질의 흑연전극을 제조하기 위한 결합제, 알루 미늄 제련을 위한 전극봉, 페인트와 방수물질 등에 사용

계통한계가격
(System Marginal Price)
각 시간대별 수요를 충족시키기 위하여 할당된 발전기별 발전가격(변동비) 중 가장 비싼 값

신재생에너지 공급인증서
(Renewable Energy Certificate)
발전 설비 용량이 500MW 이상인 발전 사업자는 신재생에너지를 의무적으로 발전해야하며 정부에서 인증서를 받아야 함

디보틀네킹
(Debottlenecking)
별도의 증설없이 설비개선작업을 통해 생산능력을 향상시키는 작업

당사의 사업은 베이직케미컬 사업 부문, 카본케미컬 사업 부문, 에너지솔루션 사업 부문, 기타 사업 부문으로 구성되어 있으며, 사업 부문별 주요 사업의 내용은 아래와 같습니다. 당사의 사업위험은 아래의 부문별 기준에 따라 작성되었습니다. 단, 사업의 구분에 따른 기재에도 불구하고, 일부 내용에서는 복합적인 사업의 위험요소가 함께 기재될 수 있습니다.

주요 사업 부문
주요 사업의 내용

베이직케미컬 부문
폴리실리콘, TDI, 과산화수소 등 관련 제품의 제조, 판매

카본케미컬 부문
핏치, 카본블랙, 벤젠 등 관련 제품의 제조, 판매

에너지솔루션 부문
열병합 발전, 태양광 발전소 다운스트림

기타 부문
단열재 등 관련 제품의 제조, 판매, 부동산 임대, 도시개발사업 등

자료: 당사 사업보고서

당사의 사업부문별 영업실적 및 매출비중은 아래와 같습니다.

[연결기준
사업 부문

별 영업실적 및 매출 비중]

(단위 : 백만원, %)

구 분
2020년

베이직케미컬
부문
카본케미컬
부문
에너지솔루션
부문
기타
부문
합계
연결조정
연결후
합계

매출액
953,715
795,054
328,476
30,286
2,107,531
(105,014)
2,002,517

영업이익(손실)
(74,938)
21,858
6,232
(41,597)
(88,446)
2,301
(86,145)

매출액 비중 (%)
45.3
37.7
15.6
1.4
100.0
-

구 분
2019년

베이직케미컬
부문
카본케미컬
부문
에너지솔루션
부문
기타
부문
합계
연결조정
연결후
합계

매출액

1,300,215

1,036,831

388,599

30,661

2,756,306

(151,164)

2,605,142

영업이익(손실)

(248,573)

73,497

28,279

(31,675)

(178,473)

(2,132)

(180,605)

매출액 비중 (%)

47.2

37.6

14.1

1.1

100.0

-

구 분
2018년

베이직케미컬
부문
카본케미컬
부문
에너지솔루션
부문
기타
부문
합계
연결조정
연결후
합계

매출액

1,598,443

1,222,258

483,419

28,697

3,332,817

(220,673)

3,112,144

영업이익(손실)

(7,028)

130,003

61,625

(27,597)

157,002

1,668

158,670

매출액 비중 (%)

48.0

36.7

14.5

0.9

100.0

-

자료: 당사 사업보고서

■
베이직케미컬
사업
부문 - 폴리실리콘

[
시장 상황에 따른 태양광용 폴리실리콘 판매 가격 변동 위험]

가
.

당사의 2020년말 연결기준 베이직케미컬 사업 부문 매출액은 9,537억원을 기록
하였습니다
.

당사의 베이직케미컬

사업
부문 주
요 제품인

폴리실리콘의 수급 환경 및 가격 변동성

의 확대
는
당사의 수익성에 영향
을 끼칠 수 있습니다.
폴
리실리콘의 가격은
주요 폴리실리콘 업체들의 생산 정상화로 안정적인 가격 수준이 유지되었으나,

2020년
4분기
말 웨이퍼 기업 증설과 춘절 이전 재고 확보를 위해 수요가 증가하면서, 폴리실리콘 가격 반등세가 지속되고 있습니다.
향후 웨이퍼 증설에 따른 폴리실리콘 수요 증가에도 불구하고 폴리실리콘 생산량은 비슷하게 유지되며 당분간 수급 타이트를 예상합니다.

폴리실리콘은 규소(Si)의 가수분해 과정을 통해 생산되는 고순도의 다결정 분자구조를 지니는 화합물로, 전기재료로서의 우수한 물성을 보유하고 있습니다. 이에 따라 태양전지 핵심원료인 태양광 웨이퍼 생산에 사용되며, 잉곳-웨이퍼-태양전지-모듈-태양광발전소로 이어지는 태양광산업 밸류체인의 가장 처음에 위치한 핵심소재로서,부가가치가 높은 특징을 지니고 있습니다. 

폴리실리콘의 원재료가 되는 규소는 지구상의 원소들 중 27.6%를 차지할 정도로 많은 성분이지만, 이를 유용한 소재로 사용하기 위해서는 다양한 화학 반응을 거쳐야 하기 때문에 대규모 투자와 핵심기술을 필
요로
합니다
.
따라서
제조원가에서
감가상각비와 전기료가 차지하는 비중이 높아 대규모 투자를 통해 '규모의 경제'를 확보한 탑 티어(Tier)급 업체들이 원가 및 품질면에서 유리한 위치를 선점할 수 밖에 없는 구조입니다. 따라서 폴리실리콘의 경우, 태양광 밸류체인에 위치한 타 제품보다 상위 업체에 대한 집중도가 높습니다. 

폴리실리콘의 가격은 수급에 많은 영향을 받습니다. 전방 산업인
웨이퍼/모듈/셀
산업의 수요

요인과
, 이에 따른 폴리실리콘 업체들의 설비 증설과 관련된
공급 요인

에

큰 영향을 받는 구
조입니다. 전세계 태양광 시장은 2011년 이후 유럽 주요 국가의 태양광 보조금 축소, 밸류체인 전반에 걸친 공급 과잉 등으로 인하여 수급 악화가 지속되어

2
018년 말부터 폴리실리콘
판매단가가 급락하였
습니다.

최근, 미국 바이든 정부가 중국 신장 위구르족 인권 탄압을 문제 삼자 미국 태양광 관련업체들은 신장 지역에서 생산
하는 폴리실리콘을 불매하겠다고 발표했습니다. 중국 신장은 전 세계에서 태양광 폴리실리콘을 가장 많이 생산하는 지역이며, 신장 지역의 폴리실리콘 생산량은 글로벌 전체 생산량 기준으로

약 48%
를 차지합니다. 이런 가운데 세계 최대 폴리실리콘 생산지인 신장

발
리스크가 커지며 가격이
상승하고 있습
니다
.

COVID-19 사태 발생으로 2020년 세계 태양광
발전
수요는 사상 처음 역성장할 것으로 예상됐으나, Big 2(중국 및 미국) 시장의 예상보다 양호한 수요증가로 인해 120GW를 넘어설 전망입니다.

COVID-19
의 팬데믹화로 세계 주요국이 셧다운 되면서 2020년 1분기 설치량은 전년동기 대비 75% 감소했으나, 2분기 이후 중국의 설치량 증가 및 미국

태양광
발전
수요가 회복되었습니다. 실제로 중국의

COVID-19
상황이 개선되면서 경제활동이 빠르게
회
복되었고
, 5월 이후 미국 대형 태양광 프로젝트 투자도 정상적으로 진행 중에 있습니다. 2020년 세계 태양광시장은 2분기 이후 수요가 증가하면서 역성장에 대한 우려가
사
라졌으며
, 글로벌 경기부양 이슈가 맞물리면서 전년에 이어
견조한 성장세를 이어갔습니다.

[세계 태양광 시장 현황 및 전망]

(단위 : GW)

글로벌 태양광 시장 현황 및 전망.jpg
글로벌 태양광 시장 현황 및 전망

자료:

한국수출입은행 - 태양광 산업동향 보고서(2020.12)

2020년 6월 $6.9/kg까지 떨어졌던 폴리실리콘 가격은 9월 $12.4/kg까지 올라 단기간에 80% 급등하였습니다. 가격급등의 주요인은 공장 폭발 및 중국 홍수에 따른 가동률 하락이며, 수리를 위한 관련 부품 공급이

COVID-19
로 인해
지연됨에 따라 공장 재가동이 지연되었습니다. 또한, 시안지역 대규모 홍수로 Tongwei사 20,000톤 규모 공장도 일시 가동이 중단 되었지만 재가동 되었습니다. 9월 말 이후 폴리실리콘 공급이 증가하면서 폴리실리콘 가격도 안정화되고 있으며, 강세를 보였던 폴리실리콘 가격도 점진적으로 안정화를 시현하였습니다.

하지만 2021년 3월 현재, 미국이 중국 신장에서 생산되는 폴리실리콘 불매를 추진하는 점도 가격 상승을 부추기고 있습니다. 향후 폴리실리콘 가격의 변동이 지속될 경우 당사의 매출 및 수익성에도 영향이 발생할 수 있으니 투자자께서는 폴리실리콘 산업의 업황 추이를 지속적으로 모니터링 하시기 바랍니다.

[폴리실리콘 가격 추이]

(단위 : $ / kg)

폴리실리콘 가격 추이_v3.jpg
폴리실리콘 가격 추이

자료 : 유안타증권 리서치센터 자료

당사는 2016년 9월 폴리실리콘 사업경쟁력 강화를 위하여

OCIM Sdn. Bhd.(구.
Tok
uyama Malaysia Sdn.
Bhd
.)
와
전략적 제휴를
통해
신주 50,000,000주(265억원, 16.5%)
를

취득
,
2017년 5월 31일자로 인수 완료함에 따라 2017년 6월부터 연결 실적에 반영하고있습니다.

[OCIM Sdn. Bhd.(구.Tokuyama Malaysia Sdn. Bhd.) 신주 취득 현황]

차수
1차
2차

주식수
50,000,000주
210,000,000주
252,356,839주

취득금액
USD 24M
USD 78M
USD 71M

취득후 지분율
16.5%
51.8%
100.0%

취득일
2016.10.07
2017.05.31
2017.05.31

비고
신주 취득
신주 취득
구주 취득

자료: 2017.03.30(정정), 타법인주식및출자증권취득결정(자율공시),2017.07.21(정정)타법인주식 및 출자증권 취득결정 IR자료

2020년 기준 연간생산량 30,000MT의 폴리실리콘 생산 설비를 갖추게 된 OCIM Sdn. Bhd.(구.
Tok
uyama Malaysia Sdn.
Bhd
.)
의 지
분인수
는
폴리실리콘의 생산 원가 절감에 기여할 것으로 기대됩니다. 말레이시아의 전력
요금은 기본적으로 한국보다 낮은 데다, 현지 공장 인근에 대형 수력발전소가 위치하여 저렴한 가격에 전기를 공급받을 수 있습니다.

현지의 저렴한 전력요금과 낮은 인건비 등의 활용을 통하여 높은 수준의 원가 경쟁력을 확보할 수 있을 것으로 기대합니다
. 더불어

말레이시아 태양광용(SoG) 폴리실리콘 공장은 디보틀네킹을 통해 2022년 하반기 연간 생산능력을 35,000MT까지 확대할 계획입니다
.
디보틀네킹 후 태양광용 폴리실리콘 제조원가는 2020년 대비 약 15%가 절감될 것으로 예상하고 있습니다.
향후, 군산 공장의 유휴 설비 일부를 말레이시아 공장으로 이전하여 설비 이용 효율화 및 투자
비 절감이 예상됩니다.

태
양광 업계에서는 원가경쟁력 확보 이외에도 단결정 및 반도체 웨이퍼용 고순도 폴리실리콘에 대한 증설 및 개발을 진행중입니다. 폴리실리콘은 정제정도에 따라 등급이 나누어 지는데, 불순물을 많이 걸러내 순도를 높일수록 생산효율이 우수해집니다.태양광 시장은 Multi제품(저효율, 저가)에서 Mono제품(고효율, 고가) 중
심으로 변화하는 중이고 Mono제품에는 고순도 폴리실리콘이 사용됩니다. 폴리실리콘 전체적으로는 초과공급 상황이지만 고순도 폴리실리콘의 수급은 타이트한 상황입니다.

당사는 위와 같이 폴리실리콘 시장을 둘러싼 수급 상황과 환경 변화에 대응하기 위해해외 생산 설비 인수
등
을 통해

사업경쟁력을 확보해가고 있지만, 지속적인 원가 경쟁력 강화,
고순도
제품
개발 등 자구적
인 노력이 성과를 거두지 못할 경우 폴리실리콘 가격의 변동에 따라 수익성이 저해될 수
있으
니, 투자자께서는 이점에 유의하시기 바랍니다.

[태양광 산업에 대한 국가별 정책 변화에 따른 위험]

나.
태양광 산업의 수급은 각국의 정책 방향성에 따라 수급 변화가 크게 나타나는 모습을 보입니다. 미국의 태양광 세이프가드 발동, 중국의 태양광 보조금 삭감 및 발전차액 지원금 인하 등 현재 세계 태양광 산업 시장을 주도하고 있는 주요 국가들이 태양광 관련 정책을 변경함에 따라 전 세계 태양광 산업 수급이 큰 변동을 보이고 있으며
, 주요 국가 정책 변경에 따른
시장의 수급변동은 당사의 수익성 저해를 초래
할 수 있습니다.

전세계 태양광 산업은 세계 각국의 그린에너지 도입정책과 지원에 힘입어 시작된 산업입니다. 자연적인 시장의 니즈와 이에 따른 기업활동의 결과로 생겨난 사업이 아니라, 각국 정부의 인위적인 부양책을 토양으로 성장하였습니다. 따라서
Grid Parity
에 도달하기 전까지는 기본적인 시장경제의 원리보다 정부차원의 지원과 정책 등이 뒷받침 되지 않으면 스스로 성장하기 어
려운 한계를 가지고 있었습니다.

이에 각국 정부는 높은 발전 단가와 낮은 경제성을 극복하고 장기적인 태양광 발전의확대를 위하여 발전차액지원제도(FIT: Feed in Tariff), 의무할당제(RPS: Renewable Portfolio Standard) 등의 지원 정책을 통해 태양광 산업을 육성해 왔습니다. 세계 다수의 국가에서 대체에너지를 장려할 목적으로 정부 지원 정책을 추진하고 있으며, 우리 정부도 2011년까지 발전차액지원제도(FIT)를 시행하여 당사의 영업환경에 긍정적 요인으로 작용하였습니다.

발전차액지원제도(FIT)는 특정 에너지 공기업이나 발전 사업자를 대상으로 하는 것이 아니라, 다수의 민간 신재생에너지 발전 사업자까지 포함해서 정부가 매년 신재생에너지 보급을 위해 발전 보조금을 지불하는 제도입니다. 신재생에너지 가운데서도 경제성이 낮아 아직 발전단가가 매우

높은 태양광발전이나 연료전지 발전에 대한 기준 가격을 매년 정해, 일반 평균 발전 단가를 제외한 나머지 차액만큼을 사업자에게 지원해 줌으로써 다양한 신재생에너지를 활성화시키기 위한 제도입니다.

[발전차액지원제도와 신재생에너지 의무할당제 비교]

구분
발전차액지원제도(FIT)
신재생에너지 의무할당제(RPS)

매커니즘
가격조정제도
- 정부가 가격 책정하면 시장에서 발전량이 결정됨
수요조정제도
- 정부가 발전의무량을 부과하면 시장에서 가격이 결정됨

보급목표
공급규모 예측 불확실
공급규모 예측 용이

가격설정
- 정확한 공급비용 산정 어려움
- 사업자의 초과이윤 인센티브
- 수급여건에 따른 가격결정 및 변동
- 사업자간 가격 경쟁 매커니즘 내재

도입국가
독일, 스페인, 프랑스, 덴마크, 일본, 중국 등
미국, 영국, 스웨덴, 캐나다, 한국 등

장점
- 중장기 가격을 보장하여 투자의 확실성, 단순성 유지
- 안정적 투자유치로 기술개발과 산업 성장 가능
- 신재생에너지 사업자간 경쟁을 촉진시켜 생산비용 절감 가능
- 민간에서 가격이 결정됨으로써 정부의 재정부담 완화
- 인증제도 등 일정한 요건이 충족하는 발전사업자만 진입 가능

단점
- 정부의 막대한 재정부담 초래
- 기업간의 경쟁 부족으로 생산가격을 낮추기 위한 유인 부족
- 가격이 싸고 질이 낮은 외국산 제품시장에 다수 출연
- 경제성 위주의 특정 에너지로 편중될 가능성
- 투자의 불확실성으로 인한 대규모 사업자만 인증서 시장에
참여할 가능성
- 인증제도 등 일정 요건 충족하는 발전사업자만 진입 가능

공통점
두가지 방법 모두 전기요금 인상 불가피

자료: 에너지관리공단 신재생에너지 백서 (2012)

또한 각 국가의 태양광 정책 변화 및 유엔의 기후변화 협약 등은 태양광 수요 등에 직접적인 영향을 주기 때문에 태양광 산업 전반에 큰 영향을 미치고 있습니다. 최근 태양광 설치가 가장 활발했던 미국,

중국, 인도 등
의
태양광 수요는 계속해서 증가할 것으로

예상되며

,

향후에는 동남아시아 및 중남미,
중동 등
이머징마켓에서의 수요가 빠르게 증가할 것으로 예상됩니다.
향후
태양광 정책을
시행중인 다수의 국가가 제도를 지속하지 못할 경우 태양광 수요 급감으로 이어져 구조조정이 발생할 수 있는 점에 유의하시기 바랍니다.

최근 태양광산업 주요국의 정책 현황은 아래와 같습니다.

[태양광산업 주요국 정책 및 시장상황]

국가
주요 정책

중국

- 태양광 설치 전국단위로 확대 및 온실가스 배출권거래제(ETS) 시행(2016년~2017년)
- 2018년 5월 발전차액지원 금액 삭감으로 하반기 중국 태양광 수요에 대한 불확실성이 확대
- 2018년 11월 보조금 지급 유지 및 목표설비량 상향 조정으로 시장 우려 억제
- 2020년까지 태양광 설치 누계 목표를 기존 210GW에서 250~270GW로 확대
-
2019년

5
월

중국 국가발전개력위원회(NDRC)는

Grid Parity
확보 위해 태양광발전 프로젝트 보조금(FIT)
확정
(
총 30억 위안
)

 → 1류 0.5위안 -> 0.4 위안, 2류 0.6위안 -> 0.45위안, 3류 0.7위안 ->
0.55위안(kWh당 기준)

 → 자가소비 및 잉여전력 판매 상공업용 분산형 태양광발전에 대한 보조금은
0.4위안/kWh

 → 가정용 분산형 태양광발전 보조금은
0.18위안/kWh

→
각
성별 보조금 지원업체 리스트를 6월말까지 중앙정부에 제출

- 2019년 11월 재생에너지(태양광/풍력 포함) 보조금 삭감(2019년 83억 위안→2020년 57억 위안)
- 2020년 3월 태양광 발전 보조금 삭감(2019년 30억 위안→ 2020년 15억 위안)

- 2020년 12월 NEA(National Energy Administration), 2021년 태양광+풍력 120GW 설치 목표 발표
- 기존 2020년을 보조금 지급 마지막 연도로 지정했던 것을 residedntial에 한하여 2021년까지 보조금 지급을 연장하는 방안 고려 중
- 2021년 태양광 발전 보조금 책정(33억 8,000만 위안)

미국

- 전국단위 발전사 온실가스 감축 가이드라인 발표(2014년 6월)
- 2017년 ITC 종료 예정이었으나 2022년까지 연장 결정
 → 22년 일몰 전까지 단계적 삭감 (19년 30% -> 20년 26% -> 21년 22%)
- 2018년 태양광산업 보호 위한 세이프가드 30% 시행. 올해 2월부터 매년 관세율 5%p 하락으로 수요 촉발 예상
- 2019년
01월 미국 뉴욕 "Green New Deal" 정책 발표
 → 2040년까지 뉴욕주 모든 에너지 100% 신재생에너지 발전 목표
 → 기존 태양광설치목표 3GW → 6GW로 상향 조정

-
2021년 1월 민주당 정부, 파리기후협약 재가입 행정명령

- 바이든 대통령, 향후 4년 간 청정 에너지·인프라에 2조 달러 투자 등 친환경정책 추진 강력 피력
- 태양광 투자금에 대한 세금 감면 혜택(ITC)이 2020년의 26%수준으로 2년 추가 연장
- '2050년 탄소배출 제로(0)' 공약 및 태양광 패널 5억개 설치 공약

인도

- 2017년 신규 설치량 9.26GW로 사상 최대 규모(전년대비 94% 증가), 누적 설치량 19.52GW
- 2017년 6월 '공공조달명령'을 통해 국산 태양광 셀, 모듈의 사용을 의무화하는 승인요건 제시
- 2018년 말 GST 개정, 태양광발전 관련 부품에 5% 상품 및 서비스세 부과 (한도는 총비용의 70%)
- 인도 신재생에너지부는 2028년까지 매년 태양광 30GW 규모의 입찰을 추진할 계획이라 밝힘
- 중국 및 말레이시아 태양광 부품에 관세 부과
 → 2018년 7월~2019년 7월 25% -> 2019년 7월~2020년 1월 20% -> 2020년 15%

- 모듈의 중국 의존도가 80% 이상으로, 중국 내 모듈 생산 차질이 심각했던 2020년 1분기부터 타격
- 40일 간 인도 봉쇄령(2020년 3월 24일 ~ 5월 3일), 신재생 에너지 프로젝트는 4월 20일부터 재개
- 몬순시즌(6월 중하순~9월)은 전통적으로 설치량이 가장 적은 시기
- 2020년 2분기 단 205MW 설치, COVID-19로 인한 큰 타격

유럽

- FIT(Feed In Tariff), FIP(Feed In Premium), 녹색인증(Green certificates, GC), 투자보조금 등의 정책적 지원
- (독일) 재생에너지법(Erneuebare-Energien-Gesetz, EEG)에 근거, 송전사업자에게 신재생에너지의 발전전력을 우선적으로 매입할 의무 부여
- 2013년 중국산 태양광 제품에 대한 최소수입가격(Minimum Import Price, IMP) 적용
 →최소가격 설정 후, 중국산 태양광 제품이 설정가격 이하로 판매될 시 최대 64.9% 관세 부과
- 2018년 9월 중국산 셀/모듈에 대한 최저수입가격(MIP) 제도 폐지, 이에 따라 설치단가 낮아지며 수요 촉발
- 최종 에너지 소비 중 신재생 에너지 비중을 2020년까지 20%, 2030년까지 27%로 확대 목표
 →EU 집행위원회, 유럽의회, EU 이사회는 2030년 재생에너지 목표치를 27%에서 32%로 확대하기로 합의함
- 탈석탄 및 탈원전 정책, 탄소배출권 가격 상승 등으로 스페인/독일/네덜란드/프랑스 중심 수요 급증

- 총 37GW에 해당하는 281개 subsidy-free project가 진행 중이며, 2020년 약 4GW, 2021년 약 7GW 설치 전망

독일
- '에너지구상 2010'을 통해 에너지전환정책 수립 및 추진
- 2018년 9월 EU는 중국산 모듈에 대한 관세 장벽 철폐 (MIP 및 수입물량제한 규제 조치)

스페인

- 태양광 설치 및 자가 소비 발전에 대해 세금(Sun Tax)을 부과했던 제도 폐지
-

2020년
들어서 Rooftop 등 수요 증가세 뚜렷, EU의 2030년 신재생에너지 발전 목표(32%) 달성을 위해 태양광 투자 확대 필요

일본
- 일본 정부는 2012년부터 FIT(발전차액 지원) 제도를 통해 태양광사업을 적극 지원
- 하지만 FIT제도의 여러 부작용이 발견되었고, 이를 시정하기 위한 개정안 도입 
 → 태양광 전력 FIT 매입가격 단계적 인하 
 ① 10KW ~ 2000KW : 2017년 21엔/kWh → 2018년 18엔/kWh
 ② 10KW 미만 : 2017년 25~30엔/kWh → 2018년 26엔/kWh → 2019년 25~28엔/kWh
 → 태양광발전 전력 매입에 경쟁 입찰 제도 2017년 10월 도입
 → 2020년 3월까지 완공하지 못할 경우 보조금 절반으로 삭감 예정 (21엔/kWh)
- '제4차 에너지기본계획'을 통해 2030년까지 에너지믹스 중 신재생에너지 비중 13~14%, 전원믹스 중 신생에너지 비중을 22~24%까지 확대하겠다는 목표 설정
- 2020년 3월, 10kW 이상 500kW 이하 태양광발전소 발전차액 지원금액 22% 삭감 (14엔/kWh)

이탈리아
- 태양광 중심으로 2030년 재생에너지 발전 비중 30%까지 확대 목표 제시
- 2030년까지 재생에너지 설비 40GW 추가 확충, 이 중 30GW는 태양광으로 추정

한국

- 2010년 RPS(신재생에너지 의무할당)제도 도입
- 2014년 [제4차 신재생에너지 기술개발 및 이용보급 기본계획]
 → 신재생에너지 목표 보급률 상향 조정, 신재생에너지 발전량 12%로 확대
- 2017년 12월 '재생에너지 3020 이행계획' 발표
 → 기존 5.7GW에서 2030년까지 태양광발전 설비용량을 36.5GW로 확대
- 2018년 소규모 태양광 발전사업자 위한 한국형 FIT제도 도입. 입찰경쟁 없는 고정가격 기준

- 2020년 7월 그린뉴딜 계획 대표과제 선정(그린 에너지), 2025년까지 11조 3,000억원 투입하여 태양광/풍력 발전용량 42.7GW 확보 목표

자료 : 각종 매체 보도내용 취합, KTB투자증권

중국은 최근

5년 간 친환경 에너지원 구축을 위해 태양광 산업을 적극 육성해왔습니다. 중국은 2015년 중국 지방정부 단위별로 분산형 태양광 발전설비설치의무를 할당하고 각 지방정부의 목표 달성 여부를 적극적으로 관리하는 모습을 보였습니다. 2016년 중국 태양광 시장은 상반기 태양광 보조금 삭감이 예정되어 보조금 삭감 전 급격한 수
요가 급증하였으며, 그 결과 25GW규모의 대규모 태양광 발전소가 건설되기도 하였습니다. 2016년 하반기 태양광 발전소 건설이 추가되면서 2016년에만
총 34GW
의 발전소가 신규로 설치되는 모습을 보였습니다. 

2017년 중국 태양광 설치량은
총 53GW
로 전년 대비 76.3%가 증가하였으며, 전 세계 태양광 설치 증가량의 54% 비중을 차지하였습니다. 중국의 낙후된 전력 구조를 보완하기 위해 태양광 보급에 중점을 둔 보조금 정책으로 중국 내 태양광 설치량이 급속도로 확대되었으며, 태양광 모듈의 가격 하락으로 인해 태양광 발전소 중심의 수요 증가가 두드러졌습니다.

2017년까지 지속해왔던 중국 정부의 태양광 산업 양적 확대를 위한 지원 정책은 2018년에 들어서며 질적 성장을 위한 정책으로 변화되었습니다. 중국은 통지(개편안) 발표로 신규 태양광 발전에 대한 보조금 지급을 중단하였으나, 전력수급을 고려하여 국가보조금을 지원하지 않는 지방정부 자체 태양광 건설은 독려하였습니다. 또한, 2017년 말 기준 태양광 발전차액지원금(FIT) 미지급액이 445억위안(한화 약 7조 2,984억원)에 도달함에 따라 발생한 예산 부족 문제를 해결하기 위해 발전차액지원금을 인하하였습니다. 이후 2019년 11월 중국은 당해 태양광 및 풍력 발전을 포함한 재생에너지 보조금을 83억 위안에서 57억 위안으로 감축키로 결정했으며, 2020년 3월 결정된 태양광 발전 보조금은 15억 위안을 기록하며 전년의 30억 위안 대비 50% 감소하였습니다.

 2018년 5월 태양광 양적 성장 속도를 제한하는 정책을 발표하며 세계 태양광 수요의 절반 이상을 차지하는 중국의 설치 규모가 작년 대비 크게 축소되면서 글로벌 태양광 수급 악화가 나타날 것으로 전망되었습니다. 그러나 2018년 11월 중국 에너지부를 통하여 2022년까지 태양광산업 보조금을 계속 지급하고 국가 재생국이 매년 일정한 보조금을 보증하며, 2020년 말 설치 누계 목표를 기존 210GW에서 상향한 250~270GW로 조정한다는 정책을 발표하였습니다. 이는 2018년 5월 정책 이후 중국 태양광 내수 기반이 무너지면서 중국 태양광 시장 내 우려가 확대되는 것을 억제하기 위한 조치라고 판단됩니다
.

[중국 태양광 정책 변화]

구분
주요 내용
비고

2014.11
에너지발전전략 행동계획(2014~2020)
국무원 발표
(신재생에너지 확대 정책)

2016.10
2017년 계통연계형 태양광발전 보조금 인하
국가발전개혁위원회 발표

2018.05
2018년 태양광발전 관련 통지(개편) 발표
국가에너지관리국 발표

2018.11
2020년 말 설치 누계 목표 상향(210GW→250~270GW)
에너지부 발표

2019.05
Grid Parity Project 및 수정된 중앙정부 보조금 정책 발표
국가에너지관리국 발표

2019.11
재생에너지(태양광/풍력) 보조금 삭감(2019년 83억 위안→2020년 57억 위안)
국가에너지관리국 발표

2020.03
태양광 발전 보조금 삭감(2019년 30억 위안→ 2020년 15억 위안)
국가에너지관리국 발표

2020.11
2021년 태양광 발전 보조금 33억 8,000만 위안 책정
재무부 발표

2020.12
NEA, 2021년 태양광+풍력 120GW 설치 목표 발표
국가에너지관리국 발표

자료 : 한국기업평가, 업계자료 취합

중국은 태양광 Grid parity 달성을 위해 무보조금 태양광 발전 프로젝트를 추진하고 있습니다. 태양광 산업의 장기적인 발전은 발전단가가 석탄화력발전단가 대비 경쟁우위를 보유한 자체적인 경제성 달성 여부가 중요합니다. 중국은 보조금을 지급하는 태양광 발전 경매프로젝트에서 Payment Guidance(보조금에서 석탄발전 평균가격을 차감한 수치)를 지속적으로 인하했으며 , 2019 년 처음으로 무보조금 태양광 발전 프로젝트를 발표하였습니다. 또한 , 2021 년 전기 판매단가와의 Parity, 2025 년 On Grid 발전단가와의 Parity 에 달성할 것을 목표로 삼고있습니다.

[중국 태양광 Payment Guidance 추이]

태양광 경매 프로젝트 fit payment guidance.jpg
태양광 경매 프로젝트 FIT Payment Guidance

자료 : 중국발전개혁위원회, Wind, 유안타증권 글로벌투자정보센터

미국은 태양광 발전에 필요한 자금 조달이 용이하기 때문에, 2010년 태양광 설치량 1.1GW에서 꾸준히 성장하여 2016년 14.6GW를 보이며 견고한 성장세를 유지해왔습니다. 환경 및 에너지 자립 측면에서 자국 내 보유자원이 적은 석탄 발전을 폐쇄하는 추세에 있었기 때문에 대체재로서 태양광 발전이 정책적 지지를 받아왔습니다.

한편, 2018년

1월 트럼프행정부가 긴급수입제한조치인 태양광 세이프가드를 발동하였습니다. 미국의 태양광 세이프가드 시행에도 불구하고 2018년 1분기 미국 태양광 설치량은 약 2.2GW로 전년 대비 소폭 증가하였으나, 미국 내 수입되는 태양광 모듈 가격이 상승함에 따라 기존 예정되어 있던 미국 내 주요 태양광 발전 프로젝트가 취소되는 등 미국 태양광 수요의 단기적인 수요 감소는 불가피 하였습니다. 그러나 2018년 하반기 이후 전세계적 태양광 제품의 가격 하락으로 관세부과에 따른 제품가격 상승효
과는 사라지는 양상을 보였습
니다.

또한, 2018년도 대통령 예산안 내 주요 기후변화 관련 R&D 프로그램 예산과 해외 지원 프로그램 예산을 상당수 폐지 혹은 축소하였으며, 셰일오일 및 셰일가스 증산 등 전통적 에너지 자원 개발 확대와 관련한 예산을 확대하는 모습을 보였습니다. 더불어 미국정부는 5년 내 청정에너지 R&D 공공투자 2배 확대

등을 목표로 한 프로그램인 UNFCCC(United Nation Framework Convention on Climate Change)미션 이노베이션 탈퇴 가능성까지 거론하는 등, 트럼프 행정부는 지속적으로 친환경정책 탈피 기조를 보여왔습니다.

그러나 전임 트럼프 행정부하에서는 연방정부 차원의 온실가스 감축 노력이 거의 전무하였으나, 주(state) 또는 지방정부차원에서는 다양한 형태의 온실가스 감축 노력이 이루이지고 있었습니다. 대표적인 예로 뉴욕 시의 온실가스 저감 장기 프로젝트인 80x50, 캘리포니아 주의 온실가스 배출권 거래제 (CTP: Cap-and-Trade Program)등을 들 수 있습니다.

또한, 조 바이든 미국 대통령은 '2050년 탄소배출 제로(0)'를 공약하며 2050년까지 미국 내 청정에너지 달성률 100%를 목표로 삼았습니다. 공약을 이행하기 위해서는 막대한 규모의 에너지 재원이 태양광과 풍력 등으로 전환되어야 하며, 실제 바이든 당선인은 이를 위해 미국 전역에 태양광 패널을 5억개, 풍력발전용 터빈 6만개 설치하겠다고 공약한 바 있습니다. 따라서 바이든 행정부가 출범 이후 공약과 같이 친환경 정책이 강화된다면 당사를 포함한 태양광 관련 기업체에게는 새로운 기회가 될 수 있을 것으로 보입니다.

[미국 주(state) 또는 지방정부의 온실가스 감축방안]

미국 온실가스 감축방안.jpg
미국 온실가스 감축방안

자료: 대외경제정책연구원 (2021.02)

국내의 경우, 2017년 5월 문재인 정부가 출범하면서 우리나라는 원자력과 석탄위주의 발전에서 벗어나, 환경과 국민의 안전을 고려하는 지속가능한 성장을 목표로 하는친환경 에너지 정책을 적극 시행한다고 밝힌

바 있습니다. 이에 정부는 2017년 6월 29일, 2030년까지 신재생에너지의 경우 발전 전력량 기준 20%까지 늘리는

재생에너지 3020 이행계획을 위한 회의를 진행하였으며, 2030년까지 53GW 규모의 신규설비를 보급하고 태양광, 풍력을 이 중 80%

수준으로 보급하는 목표를 달성하기로 결정하였습니다. 2017년 12월 재생에너지

3020 이행계획을 발표하여, 2030년까지 재생에너지 발전량 비중을 20% 목표로 설정하는 등 친환경 에너지와 연관된 정부적 지원 의지를 피력하였습니다.

[문재인 대통령 에너지 관련 핵심 공약 요약]

국정과제
과제목표
주요내용

미세먼지 걱정 없는 쾌적한 대기환경 조성
- 미세먼지 발생량을 임기 내 30% 감축하고 민감계층 적극 보호
- (원인규명 및 예보정확도 제고) 환경위성 발사(2020년), 측정망 확충, 한중
공동 연구(2017년5월∼2020년) 등을 통해 미세먼지 발생원인 규명
- (발전ㆍ산업부문 감축) 석탄발전 축소, 사업장 배출규제 강화
- (경유차 단계적 감축) 경유차 비중 축소 및 친환경차 비중 확대
- (민감계층 등 보호 강화) 오염우심지역 특별관리, 노인ㆍ어린이 맞춤형 대책 추진
- (한중ㆍ동북아 협력) 한중 정상회담 의제화 및 동북아 다자협약 추진

탈원전 정책으로 안전하고 깨끗한 에너지로 전환
- 탈원전 로드맵 수립을 통해 단계적으로 원전제로시대로 이행
- 에너지가격체계의 합리적 개편 및 분산형 전원 보급 확대
- (탈원전 로드맵 수립) 원전 신규 건설계획(추가 6기) 백지화, 노후 원전
수명 연장 금지 등 단계적 원전 감축계획을 전력수급 기본계획 등에 반영
- (원자력 안전규제 강화) 원안위 위상 및 독립성 강화와 안전관리체제를
정비하고 원전의 내진설계기준 상향 조정 검토
- (에너지가격체계 개편) 사회적 비용을 반영해 발전용 연료 세율체계를 조정
하고, 산업용 전기요금체계 개편을 통해 전력 다소비형 산업구조 개선
- (분산형 전원 확대) 분산형 전원(신재생, 집단에너지, 자가발전)의 인허가,
연료 구매, 요금 설정 등 전 과정에 대한 체계적인 지원 강화

친환경 미래 에너지 발굴ㆍ육성
- 재생에너지 발전 비중을 2030년 20%로 대폭 확대
- 에너지 신산업 선도국가 도약 및 저탄소ㆍ고효율구조로 전환
- (재생에너지) 소규모 사업자의 참여 여건 및 기업투자 여건 개선 등을 통해 2030년 재생에너지 발전량 비중 20% 달성
- (에너지신산업) 친환경ㆍ스마트 에너지 인프라 구축, IoE 기반 신비즈니스 창출
- (에너지효율) 핵심분야별(가정, 상업, 수송, 공공, 건물 등) 수요관리 강화, 미활용 열에너지 활용 활성화 등을 통해 저탄소ㆍ고효율 구조로 전환
- (에너지바우처) 2018년에 에너지바우처 지원대상에 중증희귀질환자 가구
추가 등 에너지 소외계층 복지 지원 확대

신기후체제에 대한 견실한 이행체계 구축
- 2021년까지 온실가스 배출전망 대비 상당한 수준 감축 실현
- 기후변화 리스크를 예측ㆍ관리하고 피해를 최소화하는 안전사회 구현
- (지속성) 지속가능발전위원회 위상을 강화(2018년~)하여 사회ㆍ경제 전반의 지속성 제고 및 기후ㆍ대기ㆍ에너지정책 통합성 제고
- (온실가스 감축 강화) 배출권거래제 정상화 등 온실가스 배출증가 억제
- (기후적응 역량 제고) 사회 전반의 기후변화 적응 역량 평가ㆍ점검체계 구축
- (범지구적 논의 동참) 파리후속협상 참여 등 국제사회 역할 강화

자료: 국정기획자문위원회 발표 보고서

한편, 2020년

COVID-19
바이러스의 확산 현상은 근본적으로 인류의 자연 파괴에 따른 신종바이러스 출연이라는 점에서 전세계적으로 '그린 뉴딜' 정책의 중요성이 강조되고 있습니다. '그린 뉴딜' 정책이란 환경과 사람이 중심이 되는 지속 가능한 발전 정책을 뜻하는 용어입니다. 이에 상응하여 정부는 2020년 6월 3차 추경안
을 통해 '그린
뉴딜'에 대한 내용을 담은 바 있습니다. 정부는 3차 추경안에서 '그린 뉴딜'에 2020년 연간 1조 4천억원을 투자할 것으로 발표하였습니다.
또한, 2020년 9월 4차 추경안(맞춤형 긴급재난지원 패키지)을 통해 약 7.8조원을 투자할 것으로 발표하였으며, 2021년 3월 약 15조원을 투자하는 추경안(맞춤형 긴급재난지원 패키지)을 승인하였습니다.

정
부가 2020년 7월에 발표한 한국판 뉴딜

사업은 '디지털뉴딜' 사업으로 경제전반의 디지털 혁신 및 역동성을 촉진하고, '그린뉴딜'로 경제기반의 친환경/저탄소 전환을 가속화하며, '안전망 강화'를 통해 경제구조 재편에 따른 실업불안 및 소득 격차를 완화하고 고용/사회 안전망을 구축하겠다는 것을 골자로 하고 있습니다. 이를 위해 정부는 2025년까지 국비 114.1조원의 재원을 순차적으로 투입하고 제도 및 규제개선을 통해 민간의 혁신/투자를 촉진할 계획이라고 밝혔습니다.

[한국판 '뉴딜']

한국판 뉴딜 사업개요 및 규모.jpg
한국판 뉴딜 사업개요 및 규모

자료: 기획재정부 (2020.07)

정부가 그린뉴딜의 일환으로 추진하는 '저탄소/분산형 에너지 확산' 부문에는 '신재생에너지 확산기반 구축 및 공정한 전환 지원' 프로젝트가 속해 있습니다. 이 프로젝트는 현재 12.7GW 수준인 재생에너지(태양광, 풍력) 발전용량을 2025 년까지 42.7GW 로 늘리고, 수소 원천기술을 보유하는 것을 목표로 하고 있습니다. 향후 정부는 이를 위해 신재생에너지의 보급 확대 및 산업 생태계 육성을 위해 연구 인프라를 구축할 예정입니다. 부문별로는 태양광에서는 기업 공동활용 연구센터를 구축하고, 풍력부문은 대규모 해상풍력단지 입지발굴을 위해 최대 13 개 권역의 풍황 계측, 타당성 조사 지원 및 배후/실증단지 단계적 구축을 목표로 하고 있습니다. 또한 수소산업은 생산에서 저장/활용까지 전주기 원천기술 개발, 수소 전문기업 육성 등 수소산업 생태계 경쟁력 강화, 시범도시 조성, 충전소 등 수소기술 집중 지원등을 그 내용으로합니다. 정부는 신재생에너지 시장 확대를 위해 공공기관 신재생 의무 비율을 상향 예정이며(현행 2020년 30% → 2030 년 40%), 신재생에너지 설비의 보급확대를 위
해 발전사의 신재생에너지 공급의무(RPS, Renewable energy Portfolio Standard) 비율 제도를 개선할 예정입니다(2021 년 8% → 9%, 2022 년 9% → 10%). 그 외에 전력망의 신재생에너지 계통수용성 확대를 위한 선제적 계통보강을 추진하고, 저탄소 태양광 제품 설치 확산을 위해 생산과정에서 탄소배출량이 적은 제품을 우대하는 '탄소인증제'도 도입할 예정입니다. 

현 정부의 정책방향은

장기적으로 태양광, 풍력 등 깨끗하고 안전한 에너지 위주로 중장기 에너지 정책을 수립하는 것에 방점을 두고 있으며, 이 같은 정책의 추진은 태양광 사업을 영위하고 있는 당사에게 긍정적으로 작용할 것으로 예상되나, 이러한 정책이 당사 태양광 사업 부문의 매출액에 미칠 영향은 현재 불확실하며, 정책의 방향성에 대한 지속적인 모니터링이 필요합니다. 투자자 여러분께서는 이 점 참고하시어 투자의사결정에 임하시기 바랍니다.

[전방산업인 반도체산업의 업황 변동 관련 위험]

다.
당사는 2020년 2월 태양광용 폴리실리콘 생산 규모를 축소하고, 반도체용 고순도 폴리실리콘 사업 비중을 확대하기로 결정
하였습니다. 당사는 반도체용 폴리실리콘 및 반도체용 약품으로 고순도 인산 및 전자급 고순도 과수를 생산 및 판매하는 사업을 영위하고 있어
당사의 매출 및 실적은 반도체 경기변동에 영향
을 받습니다.

한편, 반도체 산업은 메모리 반도체를 중심으로 2017년을 기점으로 높은 수요 성장에 기반하는 우호적인 수급환경이 조성되
면서 호황기에 접어들었으며, 2018년까지 우호적인 시장 환경이 지속되어 왔습니다.

2018년 하반기부터 반도체 가격 하락에 따른 재고 증가 및 수요 약세로 인해 2019년 반도체 시장은 다소 위축된 모습이었으나,
2020년 메모리 반도체 시장은 DRAM 판가하락폭 완화, NAND 판가 상승전환에 힘입어 성장세를 회복하였습니다.
향후 2021년 전방산업인 반도체 산업의 변동이
지속될 경우 당사의 매출 및 수익성에도 영향이 발생
할 수 있으니 투자자께서는 반도체 산업의 업황 추이를 지속적으로 모니터링 하시기 바랍니다.

당사는 2020년 2월 한국 사업장의 태양광용 폴리실리콘 생산 규모를 축소하고, 반도체용 고순도 폴리실리콘 사업 비중을 확대하기로 결정하였습니다. 이를 위해 기존에 태양광용 폴리실리콘을 생산했던 군산공장 중 P1을 반도체용 폴리실리콘 생산으로 전환하고, P2~P3 공장은 폐쇄를 결정하였습니다. 향후 당사는 한국에서 반도체용 고순도 폴리실리콘 사업에 집중하고, 말레이시아 사업장에서는 태양광용 폴리실리콘을 생산하는 투트랙(two-track) 전략을 펼쳐나갈 예정입니다.

당사는 반도체용 폴리실리콘 및 반도체용 약품으로 고순도 인산 및 전자급 고순도 과수를 생산 및 판매하는 사업을 영위하고 있어 당사의 매출 및 실적은 반도체 경기변동에 영향을 받습니다. 반도체는 모든 IT제품의 필수불가결한 핵심 부품으로서, 컴퓨터를 비롯해 통신장비 및 통신시스템, 자동차, 디지털 가전제품, 산업기계 그리고 컨트롤 시스템 등 그 적용 분야가 매우 광범위합니다. 
 
반도체 산업은 메모리반도체를 중심으로 2017년을 기점으로 높은 수요 성장에 기반하는 우호적인 수급환경이 조성되면서 호황기에 접어들었으며, 2018년까지 우호적인 시장 환경이 지속되어 왔습니다. 하지만 2018년 하반기부터 반도체 가격 하락에 따른 재고증가 및 수요 약세로 인해 2019년 반도체 시장은 2018년 대비 다소 위축된 모습
이었습니다.

2020년 메모리반도체 시장은 성장세를 회복하였습니다. 2019년에는 예상 대비 부진한 수요와 함께, 신규 Fab 증설에 따른 공급증가

효과
로 ASP(Average Sales Price)가 큰 폭으로 하락하면서 시장이 위축되었습니다. 그러나 2020년 메모리반도체 시장은 DRAM 판가하락폭 완화, NAND 판가 상승전환에 힘입어 전년 대비 10%를 상회하는 성장이
시현되었습니다.

[메모리반도체 시장규모 및 성장률]

메모리반도체 시장규모 및 성장률.jpg
메모리반도체 시장규모 및 성장률

자료: 한국기업평가(2020.12)

한편, 반도체 산업은 우리나라 수출에 있어
서
2020년 기준 19.4%의
비중을 차지하는 중요한 산업 중 하나입니다. 2019년 반도체 수출은 반도체
시장 Downturn과 세계경제불황 등의 요인으로 인해 25.9% 하락하였
지만, 2020년 빠르게 반등하여 전년대비 5.6% 성장률을 기록하였습니다.

[대한민국 전체 수출 중 반도체 비중]

(단위: 백만USD)

구분

2020

2019

2018

2017

2016

2015

총수출

512,498

542,333

604,860

573,694

495,426

526,757

반도체

99,200

93,935

126,706

97,937

62,228

62,917

전년비 증감률

5.6%

(25.9%)

29.4%

57.4%

(1.1%)

0.4%

비중

19.4%

17.3%

20.9%

17.1%

12.6%

11.9%

자료: 한국무역협회(2021.02)

반도체 산업을 둘러싼 환경은 디지털 기기가 모바일화, 스마트화 되고 자동차, 의료기기, 산업기기 등이 인터넷을 기반으로 발전함에 따라 우호적인 시장 여건이 지속되었으며, Big Data, AI, 5G 산업의 확장은 반도체 산업의 성장에 긍정적인 영향을 줄 것으로 예상 됩니다. 2017년

반도체 시장이 57.4%의 높은 성장을 기록하였으며, 2018년에도 반도체 시장은 29.4%의 성장률을 기록하였습니다. 2019년은 글로벌 경기 침체, 스마트폰 판매량 감소
, CPU 부족으로 인한 PC수요 감소, 공급 과잉 등의 영향으로 다운턴(Downturn)에 돌입한 이후 한동안 재고증가 및 가격하락 등 악재의 영향으로 반도체 시장의 성장률은 -25.9%로 하락세를
보
였으나, 20년도 빠르게 반등하여 전년대비 5.6% 성장률을 기록하였습니다.

AI 산업의 성장과 5G 도입이 단말 고도화 및 server infra 확산을 촉진하며 향후 메모리 반도체의
수요
증가를 이끌 것으로 전망되며, PC, 스마트폰 분야도 CPU 공급 부족 해소, 스마트폰 신제품 출시, 스마트폰 보급률 증가 등으로 수요 개선이 예상됩니다. 그러나 최근

COVID-19
로 인하여 산업의
성장이 제한될 가능성은 상존하고 있습니다. 2021년 반도체 산업 회복세 전망과 달리 2021년 전방산업 위축이 지속될 경우 당사의 매출 및 수익성에도 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 반도체산업의 업황 추이를 지속적으로 모니터링 하시기 바랍니다.

[
환율 변동 관련 위험]

라.
당사의 매출에
서

국
내를 제외한 기타

지

역
의 매출은

2020년
누적 연결기준 1조 278억원
(연결조정 전)
,
연결조정 전
전체 매출의
48.8%
로 높은 비중

을 차지하고
있으며,

대금의 외화결제 비중이 높아

환율
의 변화는 당사의 손익에 영향을 끼칠 수 있습니다
.
국내외 정치적 불안정성의 증가,
미중 무역전쟁

등의 영향으로

글로벌 금융시장 변동성이 확대되
고
있으며,
글로벌 제반 환경의 영향 및 환율 영향
에 따라
당
사의 재무상태 및 수익성에도 영향
을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이점에 유의하시기 바랍니다.

당사의

국
내를 제외한 기타 지역의 매출액은

2020년말
기준

1조 278억원(연결조정 전)
입니다.

국내 외 지역의 매출이 전체 매출의
48.8%

에 달할만큼 높은 비율을 차지

합니다.

미국 달러
화
거래
가 많기 때문에 환율 변동이 당사 수익에 많은 영향을 미치고 있습니다. 원/달러 환율이 상승
하면 수익이 증가하고, 원/달러 환율이 하락하면 수익이 감소하는 것이 일반적인 경향입니다. 

[2020년
연결기준 지역별 매출액]

(단위: 백만원)

구분
국내
미국
중국
아시아
유럽
기타
합계
연결조정
연결후 합계

매출액
1,079,771
141,206
530,147
261,794
33,083
61,529
2,107,531
(105,014)
2,002,517

영업이익(손실)
(62,315)
(1,710)
(5,073)
(13,854)
(1,886)
(3,608)
(88,446)
2,301
(86,145)

매출비중
51.2%
6.7%
25.2%
12.4%
1.6%
2.9%
100.0%
-

자료:
당사 사업보고서

[별도기준 판매경로별 매출액 비중]

(단위: %)

구 분
직판
내수판매상
수출
기타(임대 등)

2020년

20.1
17.1
61.1
1.7

2019년
15.1
13.6
70.6
0.7

2018년
12.7
13.3
72.5
1.5

자료: 당사 사업보고서

[판매방법 및 조건]

판매방법
거래조건

직판
- 對수요처 직접 거래
- 운반비 포함(일부 상차도 조건도 있음)

내수판매상

- 군소 수요처는 판매상을 통해 영업

- 품목, 사업장 등에 따라 거래조건 상이

수출
- 직수출
- 신용장(로컬 L/C 포함) 조건 (혹은 CAD조건)

자료: 당사
사업보고서

2018년
원
/달러 환율
은
북한이 평창 올림픽 참가의사를 밝히는 등 남북관계 개선 가능성이 대두함에 따라 초반에는 하락세를 보였으나 2분기 들어 미국 경제 호조, 장기국채금리 상승에 따른 달러화 강세 영향, 미국과 EU 및 중국 간 무역분쟁 격화 등으로 인해 급격히 상승하였습니다. 특히 6월에는 미국 기준금리 인상 가속화 우려가 대두되면서 상승폭이 크게 확대되었습니다. 2018년 하반기에는 터키, 아르헨티나 등 일부 신흥국 금융시장 불안, 미중 무역분쟁, 국내 증시 하락 등에 따라 급등락을 거듭하며 큰 변동성을 보였습니다.

이후 2019년에 들어 미중 무역분쟁 장기화와 미국 경기 침체, 기준금리 인하 전망이 예상되는 가운데 한일 무역분쟁 등 불안정한 국내외 상황으로 한국 기준금리는 1.75%
에서
1.50%로 인하되었고 미국 기준금리 역시 1.75~2.00%로 인하되었습니다. 이후 8월 일본의 화이트리스트 배제, 한미 연합훈련에 대응한 북한의 미사일 도발 등 불안정한 지정학적 상황이 시현되었으며, 2019년 10월 16일 개최된 금통위에서 한국은행은 향후 경제성장이 기존 전망을 밑돌고 수요 측면에서의 물가 상승 압력이 낮아진 점을 고려하여 기준금리를 0.25%p. 낮춘 1.25%로 조정하여 환율은 지속적인 상승세를 보였습니다.

2020년에 들어서는

COVID-19
확산으로 프랑스, 스페인 등 유럽 주요국 및 미국이 국가비상사태 및 이동 제한 조치를 발표하여 글로벌 경기 하락 우려가 가시화되었으며, 글로벌 경제가 당초 예상보다 더욱 악화될 것이라는 우려로 인해 미국은 기준금리를 1.00~1.25%로 0.50%p.인하하였으며, 12일 후인 3월 15일 0.00~0.25%로 1.00%p. 추가 인하하였습니다. 이에 따라 3월 16일 한국 또한 기준금리를 기존 1.25%에서 0.75%로 0.50%p. 전격 인하하였으며, 이후 5월 28일 금통위에서 0.25%p. 추가 인하를 결정하면서 기준금리는 0.50%까지 하락하였습니다.
이로써 그동안 지속되어왔던 한-미간 금리역전이 해소되었음에도 불구, COVID-19 사태로 인한 안전자산 선호심리로 인해 환율의 상승세는 지속되어 3월 25일 원/달러 환율은 1,266.50원을 기록하였습니다. 다만 한국과 미국간의 600억달러 규모의 통화스와프 체결에 힘입어 국내 달러 유동성 우려는 일부 해소되었으며, 이후 미국 경기 회복 둔화 우려에 따른 약달러 현상, 주요국 경기 부양책 및 통화완화 정책에 따른 안전자산 선호 심리 약화, 위안화 강세에 따른 원화 동
반 강세 등으로 인해 환율은 지속적으로 하락하는 모습을 보였습니다
.

2021년 3월까지 원/달러 환율은 지속 하락세를 보이면서 2020년 12월 8일 1,082.70원까지 하락한 바 있습니다. 최근 미국
FOMC회의
이후 특별한
정책
이 나오지 않은 데다 인플레이션을 유도하는 듯한 신호를 보내면서 미국채 10년물이
1.75%까지 상승하였습니다. 이에 따라 원/달러 환율도 상승하는 모습을 보였습니다.

COVID-19
관련 불확실성은 여전히 상존해 있으며, 미-중 갈등 재점화, 주요국 경제지표 회복 둔화 등의 이슈로 인해 원/달러 환율 추이에 대한 불확실성은 여전히 상존하는 상황입니다. 이러한 환율의 등락은 외환 관련 손익의 변동성을 확대해 당사의 수익성 및 재무 안정성에 부정적 영향을 미칠위험이 있으며, 환율 하락(원화가치의 상승)은 당사 제품의 가격 상승을 초래하여, 가격경쟁력을 약화시켜 매출 실적에 부정적 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[원/달러 환율 그래프]

(단위 : 달러 / 원)

원 달러 환율추이_v2.jpg
원 달러 환율추이

자료 : 케이프투자증권

2008년의 금융시장 불안과 같은 요인 등에 따라 발생할 수 있는 환율의 급격한 변동은 수출업을 근간으로 하는 당사의 매출 및
영업이익

에 직접적인 영향을 미침으로써,당사와 같은 제품 제조 및 판매를 영위하는 업체들의 실적 변동성을 증대시킬 수 있습니다. 또한 세계 주요 시장에서 당사의 수출품들과 경쟁 구도를 형성하고 있는 중국, 일본을 비롯한 아시아 개도국들의 환율 변동은 우리나라의 수출액에 영향을 미침으로써, 당사의 수출실적 증감에 직접적인 영향을 주고 있습니다. 당사는 통화선도, 통화스왑 등 파생상품 계약을 통해 환위험을 관리하고 있으나, 환율이 향후 급격히 변동하게 된다면 당사의 매출에 영향을 끼칠 수 있습니다.
글로벌 경기변동에 따라 당사의 수익성 및 재무안정성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 존재하고 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

■ 베이직케미컬
사업
부문 - 무기화학

[

TDI 수급 불균형과 경기 회복 지연으로 인한 마진율 하락 관련 위험]

마
.
당사
베이직케미컬
사업

부문에서 생산하는
무기화학 관련 제품
들은 다양한 산업에

사
용되
므로,
전후방 산업의 업황 변동에 영향을 받는 특징이 있습니다. TDI는 2018년 3분기 이후 타 TDI 제조업체의 신공장 가동에 따른 공급과잉으로 가격 하락이 시작되었고, 2020년 COVID-19 확산까지 겹치며 2020년 2분기까지 하락세가 지속되었습니다. 그러나 대형 제조사들의 공급감소 및

COVID-19
확산의 완화에 따른 수요회복으로 TDI 가격은 2020년 9월부터 11월까지 상승세를 보였습니다.
과
산
화수소, TDI 등

당사 주요 제품의 수급상황 및
전후방산업
의 경기
변동

으로 인해

당사의 수익성이 변동할 가능성
이 있
으니, 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

당사의 베이직케미컬 사
업 부문은 태양광 관련

산업 소재 이외에 주로 무기화학 품목
들을 생산하고 있습니다.
무기화학의 주요 제품으로는 가성소다,
인산
그리고 과산화수소 등이 있습니다.
무기화학제품은 식품 첨가물에서부터 환경 농업 등 산업 전 부문에 사용
되고 있는 화학과 비화학 제품 생산의 가공 보조재 혹은 촉매 역할을 합니다. 이러한 특성을 가진 무기화학산업은 일반적으로

타 산업
의
원재료로 사용되는 경우가 많기 때문에, 경기 변동의 영향에 따라 다소의 시차를 두고 영향을 받는 특성이 있습니다. 

과산화수소의 경우 과거 주요 수요처였던 제지(신문용지), 섬유 산업의 침체로 인하여 수요가 감소하였으나, 폐
수처리, 토양복원 등 환경 수요가 증가하였습니다. 또한 LCD, 반도체 세정 등 고부가가치 시장에서 과산화수소의 이용이 확대되어 관련 수요가 증가하고 있습니다.

이에 대응하여 당사는 고부가가치 사업 확장을 위해 포스코케미칼과 전략적 제휴를 하였습니다.
한편,

당사는 고정거래처를 통해 고객사에 과산화수소를 공급하고 있으나,

반도체 생산업을 영위하고 있는 전방 산업의 생산 라인 증설

등
에 따라 당사 베이직케미컬
사업 부문의 수익성이
변동될 수 있다는 점에 대해 투자자들께서는 유의해 주시기 바랍니다.

당사의 주요 제품인 TDI

가격은
베이직 케미컬 사업 부문의
수익성에 영향을 끼칩니다. 당사는 TDI의 원료가 되는 DNT를 휴켐스 등
의 업체로부터

공급받고 있으며, DNT 가격은 톨루엔 가격에 영향을 많이 받습니다. 따라서
TDI
-톨루엔 스프레드가 커질수록 당사의 마진은 높아지고 수익성이 개선되는 효과가 있습니다. 

[TDI 제품 가격 추이]

(단위: USD/톤)

사업 부문
품 목
사업소
2020년 연간

2019년 연간

2018년 연간

비고

베이직
케미컬
TDI
군산
1,795
1,693

3,558

CFR China Main Port & HK의 산술평균
(ICIS weekly price)

자료: 당사 사업보고서

TDI는 신ㆍ증설 물량 출회와 생산 차질을 겪었던 TDI Maker의 가동 정상화로 공급량이 증가하고 있습니다. 2018년 하반기부터 시작된 대형 신규증설로 인한 TDI 업황 급락세는 최근 멈추었으며, 이는 동남아시아를 중심으로 한 수요 증가에 기인한 것으로 판단됩
니다. 다만, 수요 증분을 초과하는 증설이 2021년까지는 이어질 것으로 전망됩니다.
2018년 독일 BASF㈜ 30만톤 폭발설비 재가동, 2019년 초 중국 Wanhua Chemical㈜ 30만톤에 이어, 2020년 Xinjiang Juli㈜ 15만톤 증설이 완료되었으며, 2023년 Wanhua Chemical㈜ 15만톤이 대기하고 있습니다.

TDI의 글로벌 가격은 2020년 한해 동안 전반적으로 약세를 보였으나, 대형 제조사들의 정기보수, 공급불가(force majeure(불가항력))선언 등에 따른 공급 감소 및 COVID-19 확산의 완화에 따른 수요 회복으로 9월부터 11월까지 상승세를 보였습니다. 2020년말부터 중국 내수 시장 비수기에 따라 저가의 중국산 제품이 글로벌 시장에 유입되면서 TDI의 국제가격은 일시적으로 하락세로 전환되었으나, 점차

COVID-19
의 영향으로부터 회복되면서, 국제적으로 TDI 수요 또한 회복세로 들어서고 있어 현재 시장 가격은 회복되고 있습니다.
그러나 향후에

증설 물량에 비해 수요 증가 속도가 느릴 경우 TDI 가격 회복 지연으로 당사의 수익성이
악화될 수 있으니 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

[TDI가격 추이]

tdi 가격 및 tdi-톨루엔 스프레드 추이_1.jpg
tdi 가격 및 tdi-톨루엔 스프레드 추이

[자료: Platts, NH투자증권]

■
카본케미컬
사업
부문

[
유가변동에 따른 수익성 변동 위험]

바.

2020년 당사의
카본케미컬
사업 부문

은
연결
기준 매출액 7,951억원
(
연결조정 전
전체 매출액의 37.7%),
연결
영업이익
219억원
을 기록
하
였습니다.

석유화학제품들은 원유 및 나프타 가격과 높은 상관관계
를 가짐에 따라
유가의 변동은 당사의 수익성에 영향
을 끼칩니다.

향후 유가 변동이 심해질 경우 당사
카

본케미컬
사업
부문의 원재료 및 제품 가격 변동을 야기
시켜 당사의 수익성에 영향
을 미
칠
수 있
으니, 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

일부 석유화학 및 카본소재 제품은 유가 상승에 따라 원재료 가격이 상승하지만, 판매 가격에도 유가 상승이 반영되기 때문에 수익성에 큰 영향이 없습니다. 다만, 유가 상승에 따른 원재료 및 판매가격 반영 시차로 인하여 기간 별 수익성에 영향을 미칠 수 있습니다.

석유화학산업은 원유정제과정에서 분리되는 나프타를 기초원료로 사용하며, 나프타를 열분해(Cracking)하여 에틸렌, 프로필렌, 부타디엔, BTX 등의 기초 유분을 생산하거나, 이들 기초유분을 원료로 하여 중합, 화학반응을 거쳐 합성수지, 합성섬유 원료, 합성고무, 기타 화공약품 등 유도제품을 제조하는 산업이라 할 수 있습니다. 최근저렴한 에탄가스가 원료로 사용되고 있으나, 국내의 경우 대부분 나프타를 원료로 하고 있습니다.

또한, 석탄화학산업은 석탄 처리 과정에서 분리되는 부산물을 원료로 사용하여 기초유분 등 화학제품을 생산하는 것으로서, 당사는 나프타와 석탄부산물 모두를 원료로 하여
카본블랙, 핏치, 벤젠, P/A 등
을 생산하고 있습니다.

석유화학기업의 수익성은 원재료 가격에 민감한 특성을 가지고 있습니다. 특히 석유화학의 원재료가 되는 나프타는 정유사들이 외국 석유사로부터 들여온 원유를 정제하는 과정에서 생산되는 제품으로 국제 유가에 직접적인 영향을 받습니다. 이렇게 나프타 가격은 유가에 비례한다는 점에서 유가는 당사의 원재료 부담과 제품 가격 결정, 재고자산평가 및 운전자본부담 등에 중요한 변수로 작용합니다.

당사 카본케미컬
사업

부문의 주요 제품인
카본블랙 및 벤젠

역시 유가 및 나프타 가격의 영향을 크게 받고 있습니다. 아래
그림은 원유가격과 벤젠의 가격 추이를 나타낸 그래프로,
제품별로 스프레드 차이는 존재하지만, 전반적인 유가 변동의 흐름과 흡사하게
벤젠
의 판가가 변동하고 있음을 파악할 수 있습니다.

[원유 가격, 벤젠 가격 추이]

- 원유가격
- 벤젠

국제 유가.jpg
국제 유가

벤젠 가격 추이_1.jpg
벤젠 가격 추이

자료 : 대신투자증권 리서치센터

COVID-19로 원유 수요가 둔화될 것이라는 전망이 나오면서 유가는 2020년초부터
하락세를 보이기 시작했습니다. 또한 2020년 3월 6일 진행된 OPEC 추가 감산 협의에서는 주요 산유국들이 3월 31일 감산 종료를 앞두고 2020년 연말까지 기존의 감산안(일평균 170만 배럴, 사우디 40만 배럴 특별 추가 감산)을 유지하고, 6월까지 일평균 150만 배럴의 추가 감산(OPEC: 100만 배럴, 비OPEC: 50만 배럴)에 나서는 것을 고려했으나 러시아가 이에 대해 반대하면서 협의는 최종 결렬되었으며, 이후 사우디아라비아 및 주요 산유국들의 원유 생
산량 증가 및 OSP 인하 발표가 잇따르는 등 주요 산유국들의 원유 증산 경쟁이 시작되어 유가는 급격하게 하락하는 모습을 보였습니다. OPEC 추가 감산 협의가 결렬된 직후
2020년
3월 9일 국제유가는 31.13달러/배럴을 기록하여 전일대비 24.58% 하락하였으며,
2020년
3월 30일에는 20.09달러/배럴을 기록하여 2002년 이후 최저치 수준으로 하락하였습니다.

또한, COVID-19 확산으로 인해 미국 및 유럽 주요국의 국가비상사태 및 이동 제한 조치가 발표되며 여행객 감소에 기인한 원유 수요 감소 우려가 가시화되었고, 미국 내 원유재고가 예상 대비 크게 증가하여 유가의 추가 하락에 기여하였습니다. 2020년 4월초 OPEC+의 원유 감산 합의에 대한 기대감과 중국의 전략 비축유 확대 소식에 원유는 다시 상승하며 WTI 기준 배럴당 20달러 후반까지 상승하였습니다. 2020년 4월 9일 열린 OPEC+ 회의에서 2020년 5월 1일부터 원유 생산량을 일 970만 배럴 감축하기
로 잠정적으로 합의하였으며, 이후 중국에서 COVID-19 확산 사태가 일부 완화되며 유가는 재차 회복하였고, 2020년 12월 월평균 WTI가 배럴당 45달러 선을 보였습니다.

20
21년초 이후 국제 유가는 33% 이상 급상승하며 강한 랠리를 보이고 있지만,
이란産 원유 수입 개
시, 미국 셰일을
타게팅한 러시아의 보복적 증산 등 다양한 이슈가 제기되고 있습
니다.

향후, COVID-19 사태 및 주요 산유국들의 원유 증산 경쟁이 소강 상태에 접어들게 되어 유가가 급상승할 가능성
또한 존재합니다.
국제유가의 급등 또는 급락은 당사의 카본케미컬 사업 부문의 원재료 조달과 제품 가격 변동에 영향을 끼칠 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 

[유가 변동 추이]

국제 유가 추이.jpg
국제 유가 추이

(자료: 한국석유공사)

[

국내외 경기와 글로벌 수급에
따른
석탄석유화학 제품 가격변동 관련 위험
]

사.

석탄석유화학 제품

들
은
전 산업에 걸쳐 이용
되고 있는 만큼,

국내 외 경기 변동
과 글로벌

수
급
에 따라 매출에 영향

을 받습니다.

2021년도 경제성장률 3%가
전망
되지만

2
0
20년 들어 확산된

COVID-19
사
태가 지속되어 국내
외 경기
위축
이 장기화 될
경
우, 석탄석유
화학 제품에 대한 수요가 감소
할 수 있습니다.
이
는 당사의 매출 및 수익성에 부정적인 영향
을 미칠 수 있으니 투자자께서는 당사 사업의 높은 경기 민감성과 경제의 하방리스크 요인을 충분히 숙지하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

당
사는 베이직케미컬, 카본케미컬 등 화학제품 생산 및 판매
와 관련된 사업 부문의 자산이

2020년 연결기준(연결조정 전) 총 자산의 약
43.3
%를,
두
사업 부문

의 매출액
은
총매출액
대비 83.0%

를

차지하고 있습니다
.
베
이직케
미컬과 카본케미컬

사업 부문은 석유석탄화학 및
무기화학 품목들을 포함하고 있는데, 이는 각종 생활용품에서 전기전자, 컴퓨터, 자동차, 건설 등에 이르기까지 생활에서 광범위하게 사용되고 있어 물가, 환율 등 거시적 경제지표에 직간접적인 영향을 받고 있습니다. 무기화학 및 유기화학 산업은 자동차, 섬유 등 전방산업에 소재를 공급하는 기간산업인 동시에, 합성고무 및 각종 기초 화학제품을 생산하는 산업으로, 생활에 광범위하게 사용되고 있으며 경기에 민감한 특성을 갖고 있어 국내외 경기 변동에 따라 매출 수준
이
영향을 받을 수 있습니다.

한국은행이 2021년 2월 발표한 경제전망보고서에 따르면 국내 경제성장률은 2020년 -1.0%를 기록한 이후 2021년 3.0%, 2022년 2.5% 수준을 나타낼 것으로 예상됩니다. 국내경기는 글로벌 경기개선 등에 힘입어 수출과 투자를 중심으로 회복세를 이어가겠으나, 민간소비 개선 지연으로 회복속도는 완만할 것으로 예상됩니다. 설비투자의 경우 IT부문의 견조한 증가세가 이어지고 비IT부문도 완만하게 개선될 것으로 보이며, 건설투자는 그간의 조정흐림이 마무리되고 점차 회복될 것으로 전망됩니다.

[한국은행 국내 주요 거시경제지표 전망]

(단위: %)

구 분
2020년
2021년(E)
2022년(E)

상반기
하반기
연간
상반기
하반기
연간
연간

GDP

(0.7)

(1.2)

(1.0)

2.6

3.4

3.0

2.5

민간소비

(4.4)

(5.5)

(5.0)

0.2

3.8

2.0

2.8

설비투자

5.6

8.0

6.8

6.9

3.8

5.3

3.0

지식재산생산물투자

3.3

4.2

3.7

4.1

4.0

4.1

3.5

건설투자

1.7

(1.8)

(0.1)

(1.2)

2.6

0.8

2.1

상품수출

(2.9)

1.7

(0.5)

13.0

2.0

7.1

2.3

상품수입

(0.9)

0.8

0.0

7.6

5.3

6.4

3.3

주) 전년 동기 대비
자료: 한국은행 경제전망보고서(2021.02)

국제통화기금(IMF)은 세계경제전망보고서를 통하여, 2020년 세계 경제는 -3.5
%
의 역성장을 한 것으로 추정
하며, 2021년에는 5.5%의 성장을 전망하고 있습니다. 이는 2021년 10월의 전망치 대비
0.3%p 상향 조정된

것으로, 글로벌 경기개선 등에 힘입어 반영한 것으로 판단됩니다. IMF는
선
진국의 경우
2021년
4.3%
의
성장률을, 신흥시장 및 개도국은 6.3%의 성장률을 보일 것으로 전망하고 있습니다.

[IMF 주요국의 경제성장률 전망치]

(단위: %,%p.)

구분
2020
2021(F)
2022(F)
2021(F)
2022(F)

(10월 전망대비)
(10월 전망대비)

세계

(3.5)

5.5
4.2
0.3
0.0

선진국

(4.9)

4.3
3.1
0.4
0.2

미국

(3.4)

4.2
2.5
2.0
(0.4)

독일

(5.4)

3.5
3.1
(0.7)
0.0

프랑스

(9.0)

5.5
4.1
(0.5)
1.2

이태리

(9.2)

3.0
3.6
(2.2)
1.0

스페인

(11.1)

5.9
4.7
(1.3)
0.2

일본

(5.1)

3.1
2.4
0.8
0.7

영국

(10.0)

4.5
5.0
(1.4)
1.8

캐나다

(5.5)

3.6
4.1
(1.6)
0.7

신흥국

(2.4)

6.3
5.0
0.3
(0.1)

중국

2.3

8.1
5.6
(0.1)
(0.2)

인도

(8.0)

11.5
6.8
2.7
(1.2)

러시아

(3.6)

3.0
3.9
0.2
1.6

브라질

(4.5)

3.6
2.6
0.8
0.3

자료 : IMF World Economic Outlook Update(2021.02)

한편, 당사의 카본케미컬 부문은
석탄
정제과정에서 나오는 콜타르를 정제해서 카본블랙, 핏치
등을 생산합니다. 중국의 콜타르 가격은 2016년부터 2018년까지 톤당 3,000 ~ 4,000 위안으로 상승했습니다. 이는 중국의 환경 규제 강화로 인해 콜타르 생산량이 감소하고 콜타르 정제 설비의 가동률도 하락하면서 공급이 감소했기 때문입니다.

그러나, 미중 무역 분쟁의 지속으로 인해 중국 경기가 어려워지자, 최근 중국이환경 규제를 완화시키고 있어 콜타르를 포함한 콜타르 증류 제품의 가격이 하락세를 보이고 있습니다.

2020년

COVID-19
의 영향으로 카본블랙의 주요 고객사인 자동차 및 타이어 산업이 침체됨에 따라 카본블랙 수요가 감소하였습니다. 그러나 4분기부터 자동차 및 타이어 산업이 회복하는 양상을 띠며 카본블랙의 수요 역시 점차 회복되고 있어, 시장에 큰 변수가 없는 한 당분간 수요 상승이 지속될 것으로 예상됩니다.

핏치, 벤젠, P/A 등은

COVID-19
의 영향으로 인한 경제활동 위축으로 국내외 수요 및 판매가격이 약세를 보였으며, 특히 벤젠의 주요 수입국인 미국이

COVID-19
의 영향을 크게 받아 유가 대비 아시아 벤젠 가격의 약세가 진행되었습니다. 2021년 들어 위축됐던 경제활동이 조금씩 재개되고 2020년보다 유가가 소폭 상승한 가운데, 벤젠 등 석유화학제품의 가격 역시 반등세를 보이고 있습니다.

국
내외 경제 침체 심화, 회복 지연
등의 경우와 당사 판매제품의 수급 불균형에 따라 가격이 하락하는 경우, 그리고 콜타르 공급확대 또는 수요 감소에 따른 콜타르 가격의 변동은
당사의 매출 및 수익에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 당사 사업의 높은 경기 민감성과
제품가격 동향 등의 주요
요인을 충분히 숙지하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

■ 에너지솔루션
사업
부문

[

태양광 발전 경제성에 따른 태양광 발전 수익성 변동 위험]

아.

당사의 에너지솔루션
사업
부문 2020년 연결기준 매출액은 3,285억원
(
연결조정 전
전체 매출의 15.6%), 영업이익은 62억원을 기록
하였습니다.

당사는 태양광 발전소 건설 후, 직접운영하여 수익을 얻거나 매각하는 방식으로 수익을 창출하고 있습니다.
당사의
태양광 발전 프로젝트(OCI Alamo 프로젝트) 중 OCI Alamo 1, 2를 제외한 나머지 프로젝트를 매각
하였으며 추가적으로 Ivory 프로젝트를 매각
하여 매출을 늘리고 수익을 창출

하였습니다
.

다만,
태양광 발전의 성장이 지체될 경우, 태양광 발전 프로젝트와
관련한 에너지솔루션
사업
부문의 수익성이 저해될 가능성
이 존재
합니다.

당사는
미국 내
태
양광발전 자회사인 OCI Solar Power LLC를 통하여 미국 내 태양광 발전 프로젝트 사업을 진행하고 있습니다. 당사는 태양광 발전소 건설 후, 직접 운영하여 수익을 얻거나 시장 상황에 따라 매각하는 방식으로 수익을 창출하고
있습
니다
.

당
사
는
현
재 미국에 Alamo1, 2 등의 플랜트를 보유하고 있으며 2018년 3분기에 추가적으로 플랜트 1개(Ivory 프로젝트)를 매각하였습니다.
보유 플랜트의 상세 내용은 다음과 같습니다.

[보유 플랜트 현황]

구분

용량

건설기간
위치

Alamo1

56.0MW
dc

2012.12 ~ 2013.12
Texas

Alamo2

5.4MW
dc

2013.09 ~ 2014. 03
Texas

Holmdel

3.7MW
dc

2012.10 ~ 2013.03
New Jersey

Lavonia

1.0MW
dc

2014.01 ~ 2014. 03
Georgia

자료 : 당사 자료

당사는 지난 2012년 미국 텍사스
주
샌 안토니오시에

400MWa

c

규모

의 태양광발전소를 건설하는 알라모(Alamo) 프로젝트 수주를 시작으로 태양광 발전 사업에 본격 진출하였습니다. 동 사업은 미국
텍사스주 샌
안토
니오의 전력 공급사인 CPS Energy社와
4

00MWac

규모의

태양광발전소 프로젝트 최종사업자 계약을
체결한 건으로, 2013년부터 2016년까지 5단계에 걸쳐 태양광발전소를 건설한 후(OCI Alamo 1 ~ 7 발전소), 25년간 7만여 가구에 전력을 공급하기로 한 건입니다.

[OCI Alamo Project 개요]

Capacity

400MW

총 7개 발전소(OCI Alamo 1 ~ OCI Alamo 7)

PPA Term
25년
-

전력공급회사
CPS Energy
약 70,000 가구에 전기 공급

사이트 규모
4,000 acre
약 500만 평

건설 기간
2012 - 2016
-

투자 금액
$ 1.2 billion
(한화 약 1조 4,000억원)
-

자료 :
당사 자료

당사는 총 7개의 OCI Alamo 프로젝트 중 OCI Alamo 1, 2를 제외한 나머지 다섯 개를 매각 완료하였습니다. 상기와 같이 진행 중인 OCI Alamo Project 중 Alamo 4 플랜트의 지분 80%와 Alamo 3 플랜트를 각각 2014년 8월과 2015년 1월 매각하여 10%를 초과하는 내부수익률(무차입 프로젝트 수익률)을 올렸습니다. 2015년 5월에는
117.8
MWac 규모의 Alamo 5 플랜트도 매각하였습니다.

2016년

1
월 Alamo 7을

미화 227백만불

규모로,

2017년 1월 Alamo 6을

미화 387백만불

에 매각 완료하였고,
Alamo 6+ 플랜트 또한 2017년 8월

18일
매각대금을 입금받으면서 매각 절차를 완료하였습니다.

현재
당사가 운영

및

매각을 완료한 OCI Ala
mo
및 CPS Project
프로젝
트의

현
황은 아래와 같습니다.

[Alamo Project
및 CPS Project
개요]

구 분

Capa

(MWdc)

준공 및 매각 시기
비고

Alamo 1
56.0
2013.12 준공
운영 중

Alamo 2

5.4
2014.3 준공
운영 중

Alamo 3

6.8
2015.1 매각
미화 18백만불

Alamo 4

48.1

2014.8 매각

미화 49백만불

Alamo 5

117.8

2015.5 매각
미화 168백만불

Alamo 6

140.3

2017.1 매각
미화 387백만불

Alamo 6+

66.3

2017.8 매각
미화 90백만불

Alamo 7

132.3

2016.1 매각

미화 227백만불

Ivory
66.3
2018.3 매각
미화 72백만불

총 합

639.3

-

자료 : 당사 자료

태양광 발전의 LCOE(Levelized Cost of Energy)는 2010년 $248/Mwh에서 2020년
$37
/MWh로 하락해 석탄
($112/MWh)
과 원자력
($163/MWh)
에 비해 낮은 비용이 소모됩니다
. 신재생 에너지와 기존 화력 발전의 비용이 같아지는
Grid Parity

에 도달한 것입니다. 이런 급격한 비용 감소가 가능했던 이유는 밸류체인 내 모든 제품 가격이 90%가량 하락했으며 산업 발달로 설치 및 운영비용이 감소했
기 때문입니다. 해당 LCOE는 유틸리티 규모의 태양광 발전소에 해당하며 가정용 태양광 발전 비용은 아직
Grid Parity

에 도달하지 못한 것으로 파악됩니다.

[발전원별 발전단가(LCOE) 추이]

(단위: $/MWh)

LCOE

자료 : LAZARD

태양광 산업은 정부 보조가 아닌 자체 성장을 위해 Grid Parity 달성이 필수적입니다. Grid Parity는 태양광으로 전기를 생산하는 단가와 화석연료를 사용하는 기존 화력발전 단가가 동일해지는 균형점을 의미하는 것으로 Grid Parity가 달성될 경우 태양광 발전의 수요는 보다 증가할 수
있습니다.

2010년 와트당
3.28달
러
였던 시스템 가격이 7년만에 와트당 1달러를 달성했으며, 2025년이면 와트당
0.61달
러
를 달성할 전망으로, 유럽 및 미국 등 선진국에서는 이미 태양광 발전은 Grid Parity에 도달했으며, 개도국으로 확산 속도도 빨라지고 있습니다.
2020년 12월 기준, 다결정 실리콘모듈 가격은 와트당 0.17달러를 기록해 3분기 가격 수준을 유지하였습니다.

COVID-19
에
따른 수요감소로 모듈 가격하락이 더 가파르게 나타날 것으로 예상됐으나, 예상보다 강한 수요세로 모듈 가격은 안정적인 상황입니다. 폴리실리콘 가격하락 및 웨이퍼 기술 발전 등 추가적 절감요인으로 태양광 모듈 가격은 2020년 대비 하락할 전망입니다.

[태양광 시스템 가격현황 및 전망]

(단위: $/W)

태양광시스템 가격 현황 및 전망.jpg
태양광시스템 가격 현황 및 전망

자료 : BNEF, PV Insight

Grid Parity
의 도래는 다양한 사업모델의 출현을 가능하게 할 것이며, 성장을 가속화하는 등 태양광 업황에 긍정적인 영향을 끼칠 것으로 예상됩니다. 다만 국가별
Grid Parity
는 지역별 환경적인 편차, 개별 기업현황 및 재료수급 등의 원인으로 상당한편차가 발생할 것으로 예상되어 태양광발전의
Grid Parity
도달을 위한 기술개발 및인프라 구축 진행 상황에 대한 지속적인 모니터링이 필요합니다.
Grid Parity
와 관련하여 태양광 발전의 LCOE 정도는 당사 에너지솔루션
사업
부문에서 영위하는 태양광 발전 사업의 수주와 수익성에 영향을 끼칠 수 있다는 점을 투자자들께서는 유의해 주시기 바랍니다.

■ 환경 관련 규제

[화
학산업 관련 정부 규제 및 환경 위험]

자.
화학산업은 당국으로부터 엄격한 환경, 보건, 안전 관련 규제
를 받고 있습니다. 정부의 환경안전정책이 계속 강화되고 있기 때문에 환경안전 규제에 따른 경영환경 불확실성이 존재합니다. 화학물질 제조/사용, 대기 및 수질오염물질 배출, 온실가스 배출량 제한 등 관련 법규 요구사항을 준수하기 위해 다양한 노력을 하고 있지만, 법규 위반 행위 발생 시 벌금 또는 과태료 처분을 받을 수 있으며, 소비자 우려 증대로 인해 사업 전반에 부정적인 영향을 미칠 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

당사의 주요 사업영역인 베이직 케미컬 사업 부문 및 카본 케미컬 사업 부문에서는 화학물질을 제조 및 판매하고 있기 때문에 화학물질 등록 및 평가 등에 관한 법률과 화학물질관리법의 규제를 받습니다. 또한 당사의 생산 공정은 대기환경보전법, 물환경보전법, 토양환경보전법 등 여러 국내 법률의 규제를 받고 있습니다. 이와 관련된 환경 관련 법안의 주요 내용과 위반 시 제재사항에 대한 내용은 아래와 같습니다.

[환경 관련 법안 주요 내용 및 제재사항]

법령
주요 내용
제재사항

「온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률」
 (시행일:2013.03.23)
- 정부는 국가온실가스 감축목표 달성을 위해 계획기간별 업체별 온실가스 배출량을 할당 
- 할당대상업체는 자발적 감축, 배출권 거래 및 상쇄 등을 통해 목표 달성

- 할당 초과 배출량에 대한 배출권
미
제출 시 최대 100,000원/톤CO2e 과징금 부과
 

「화학물질관리법」
(시행일:2015.01.01)
- 유해화학물질 취급시설 보유업체는 장외영향평가서, 안전진단검사 결과보고서, 위해관리계획서 제출 
- 유해화학물질 취급시설 기준강화, 도급신고 및 도급인 관리감독 의무확대 
- 화학사고 발생 시 초기 대응체계를 강화하고 즉시 관계기관에 신고

- 화학사고 발생, 보호구 미착용 등
26개 항목 위반시
영업정지 또는 영업정지 처분에 갈음한 과징금 부과

「화학물질 등록 및 
평가에 관한 법률」
(시행일:2015.01.01)
- 제조, 수입, 판매자는 화학물질의 용도 및 양 등을 매년 보고 
- 신규화학물질 및 연간 1톤 이상 등록대상 기존화학물질 제조, 수입하는 자는 유해성, 위해성 정보 등에 관한 자료를 사전 등록 
- 정보제공 : 화학물질 제조, 수입자와 사용자, 판매자 간에는 상호 정보제공. 제품 내 함유된 유해화학물질별로 총량 1톤 초과 시 신고

- 안전기준 및 표시기준에 적합하지 않은 제품을 판매한 경우 또는 화학물질 등록을 하지 않거나 거짓으로 등록한 경우 최대 7년 이하의 징역 또는 2억원 이하의
벌금부과

「환경오염피해배상책임 및 구제에 관한 법률」
(시행일:2016.01.01)
- 환경오염 유출사고시 과실여부를 떠나 기업이 우선 책임피해구제를 위한 환경보험가입 의무화

- 환경책임보험에 가입하지 않을 경우 최대
1년 이하의 징역 또는 1천만원 이하의 벌금

「대기환경보전법」
(시행일 2016.01.27)
- 오염물질 배출시설의 허가관리 방식을 근본적으로 개선하고자 최상가용기법 적용으로 과학적인 관리체계를 도입

- 미허가, 혹은 방지시설을 설치하지 않고 배출시설을 설치, 운영할 경우 최대 7년 이하의 징역 또는 최대
1억원 이하의 벌금

「토양환경보전법」
(시행일:2016.12.02)
- 토양오염을 일으켜 피해를 발생시킨 자는, 피해 배상 및 토양정화 조치

- 토양오염물질 유출 후 당국의 정화 조치명령를 이행하지 않을 경우 최대 2년 이하의 징역 또는
2천만원 이하의 벌금

자료 : 국가법령정보센터

화학물질 등록 및 평가 등에 관한 법률은 화학물질의 등록, 신고 및 유해성, 위해성에 관한 심사, 평가, 유해화학물질 지정에 관한 사항을 규정하고, 화학물질에 대한 정보를 생산, 활용하도록 함으로써 국민건강 및 환경을 보호하는 것을 목적으로 법률로서 2013년 5월 22일 신규 제정되어, 2015년 1월 1일 시행 이후 수 차례 개정이 이루어졌습니다. 2015년 1월 1일 시행된 법규 개정 이유와 주요 내용은 아래와 같습니다.

「화학물질 등록 및 평가에 관한 법률」 (시행일:2015.01.01)

[제정]
(1) 개정이유
 EU에서 화학물질과 화학물질이 함유된 제품으로부터 국민의 건강을 보호하고 자국 산업의 경쟁력을 높이기 위하여 화학물질의 등록, 평가제도(REACH: Registration, Evaluation, Authorisation and Restriction of Chemicals)를 도입하고 일본 등 주요 교역국에서도 화학물질 관리를 강화하고 있는 추세에 대응하기 위하여, 일정한 화학물질을 제조, 수입하려는 자는 제조, 수입 전에 환경부장관에게 등록하도록 하고, 환경부장관은 화학물질의 유해성과 위해성을 평가하여 해당 화학물질을 유독물, 허가물질, 제한물질, 금지물질 등으로 지정할 수 있도록 하는 등 화학물질의 유해성 및 위해성의 체계적인 관리 체계를 마련하고 위해우려제품의 안전관리체계를 마련함으로써 화학물질과 화학물질을 함유한 제품으로 인한 피해를 사전에 예방하고 국민건강 및 환경을 보호하려는 것임.

(2) 주요내용
 가. 신규화학물질 또는 연간1톤 이상 기존화학물질을 제조, 수입, 판매하는 사업자는 환경부령으로 정하는 바에 따라 화학물질의 용도 및 그 양 등을 매년 보고하도록 함(안 제8조)
 나. 기존화학물질에 대하여 평가위원회의 심의를 거쳐 등록대상기존화학물질로 지정, 고시하도록 함(안 제9조)
 다. 등록대상기존화학물질을 연간1톤 이상 제조, 수입하려는 자 또는 신규화학물질을 제조, 수입하려는 자는 제조 또는 수입 전에 미리 등록하도록 함(안 제10조)
 라. 화학물질을 연간100톤 이상 제조, 수입하려는 자는 등록신청을 할 때 위해성에 관한 자료를 제출하도록 하되, 법 시행 후 5년 뒤에는 연간10톤 이상 제조, 수입하려는 자로 확대될 수 있도록 단계적으로 적용하도록 함(안 제14조제1항제7호ㆍ제24조제1항제1호, 부칙 제1조 단서)
 마. 등록한 화학물질에 대하여 유해성심사를 하도록 하고, 유해성이 있는 화학물질에 대해서는 유독물로 지정ㆍ고시하도록 함(안 제18조 및 제20조)
 바. 위해성이 있다고 우려되는 화학물질을 허가물질로 지정하여 고시할 수 있도록 함(안 제25조)
 사. 위해성이 있다고 인정되는 화학물질을 제한물질 또는 금지물질로 지정하여 고시하도록 함(안 제27조)
 아. 화학물질의 양도자는 양수자에게 해당 화학물질의 등록번호, 명칭, 유해성 및 위해성에 관한 정보 등을 제공하고, 화학물질의 하위사용자 및 판매자와 제조ㆍ수입자는 보고ㆍ등록 등을 이행하기 위하여 요청하는 해당 화학물질의 정보를 서로 제공하도록 함(안 제29조 및 제30조)
 자. 위해우려제품의 신고, 위해성평가, 안전ㆍ표시기준, 판매 금지 등 위해우려제품의 관리에 관한 사항을 규정함(안 제32조부터 제38조까지)

자료 : 법제처

한편 2019년 1월 1일부터 시행된 화학물질 등록 및 평가 등에 관한 개정안에 따르면 이전 법률에서 의무 사항이었던 제8조와 제9조는 삭제되었으며, 위해우려제품을 포함한 생활화학제품의 관리가 생활화학제품 및 살생물제 안전관리에 관한 법률로 이관되었습니다. 해당 개정 주요 내용은 아래와 같습니다.

「화학물질의 등록 및 평가 등에 관한 법률 (시행일: 2019. 01. 01)

[일부개정]

(1) 개정이유

화학물질의 관리를 강화하기 위하여 제품에 함유된 중점관리물질의 명칭, 함량 및 유해성 정보 등을 환경부장관에게 신고하도록 하고, 생활화학제품의 체계적인 안전관리를 위하여 위해우려제품의 관리에 관한 사항을 「생활화학제품 및 살생물제 안전관리에 관한 법률」로 이관하도록 하는 등 현행 제도의 운영상 나타난 일부 미비점을 개선ㆍ보완하려는 것임.

(2) 주요내용
 가. 위해우려제품의 관리 이관(현행 제2조제16호, 제33조, 제34조, 제36조 및 제37조 삭제)
 위해우려제품을 포함한 생활화학제품의 관리가 「생활화학제품 및 살생물제 안전관리에 관한 법률」로 이관됨에 따라 위해우려제품의 위해성평가, 안전기준 및 표시기준, 위해우려제품에 함유된 화학물질의 정보 제공 등에 관한 규정을 삭제함.

 나. 화학물질의 등록 및 신고(제10조)
 1) 신규화학물질을 제조 또는 수입하려는 자는 환경부장관에게 등록하도록 하던 것을 앞으로는 연간100킬로그램 이상 제조 또는 수입하려는 경우에만 등록하도록 하고, 100킬로그램 미만인 경우에는 환경부장관에게 신고하도록 함.
 2) 등록유예기간 이내에 등록을 하지 아니하고 기존화학물질을 제조 또는 수입하려는 자는 화학물질의 명칭, 연간 제조량 또는 수입량의 톤수 범위 등을 환경부장관에게 신고하도록 함.

 다. 제품에 함유된 중점관리물질의 신고(제32조)
 제품 1개당 개별 중점관리물질의 함유량이0.1중량퍼센트를 초과하고 제품 전체에 함유된 중점관리물질의 물질별 총량이 연간1톤을 초과하는 경우에는 제품에 함유된 중점관리물질의 명칭, 함량 및 유해성 정보 등을 환경부장관에게 신고하도록 함.

자료 : 법제처

이후 2020년 5월 26 일자로 시행된 「화학물질의 등록 및 평가 등에 관한 법률」의 개정 내용은 아래와 같습니다.

「화학물질의 등록 및 평가 등에 관한 법률」 (시행일: 2020. 05. 26)

(1) 제정이유 및 주요내용
 어려운 한자어, 축약된 한자어, 부자연스러운 일본식 용어 등을 한글화하거나 보다 쉬운 표현으로 개정함으로써 법률에 대한 국민의 이해 정도와 접근가능성을 높이려는 것임.

자료 : 법제처

화학물질관리법은 1990년 8월 1일 제정되어 1991년 2월 2일부터 시행된 유해화학물질관리법이 모태 법률이며 화학사고 예방 강화를 위해 2015년 1월 1일부터 법률이 전면 개정되어 시행되고 있습니다. 2015년 법률 전면 개정 이후에도 수 차례 법률 개정이 이루어졌으며, 가장 최근 개정 시행 중인 법률의 주요 개정 내용은 아래와 같습니다.

「화학물질관리법」 (시행일: 2021. 04. 01)

(1) 개정이유
 현행 유해화학물질 화학사고 장외영향평가서와 위해관리계획서는 작성 의무 사업장과 작성 서류가 중복되는 측면이 있는바, 제도 중복으로 인한 사업장의 서류제출 부담을 완화하기 위하여 이를 화학사고예방관리계획서로 통합하는 한편,유해화학물질 취급시설인 연구실 또는 학교의 경우 다른 법률에 따라 검사를 받고 있으므로 이 법에 따른 정기ㆍ수시검사 대상에서 제외하는 등 현행 제도의 운영상 나타난 일부 미비점을 개선ㆍ보완하려는 것임.

(2) 주요내용
 가. 유해화학물질 취급 관련 참여자의 범위를 확대함(제13조).
 나. 유해화학물질 화학사고 장외영향평가서와 위해관리계획서를 화학사고예방관리계획서로 통합하고, 관련 규정을 정비함(제23조, 제23조의2 및 제23조의3, 현행 제41조, 제41조의2 및 제42조 삭제 등).
 다. 지방자치단체의 장은 관할 지역에서 화학사고가 발생하는 경우에 대비하기 위하여 지역화학사고대응계획을 수립하도록 함(제23조의4).
 라. 「연구실 안전환경 조성에 관한 법률」에 따른 연구실, 「학교안전사고 예방 및 보상에 관한 법률」에 따른 학교를 유해화학물질 취급시설의 정기검사ㆍ수시검사 면제 대상으로 규정함(제24조제4항 신설).
 마. 유해화학물질 취급 도급신고의 변경신고 절차를 규정함(제31조).
 바. 환경부장관은 과징금 부과를 위하여 필요한 경우 관할 세무관서의 장에게 과세정보 제공을 요청할 수 있도록 함(제36조)

자료 : 법제처

이후 2020년 5월 26일자로 개정 및 시행된 화학물질관리법 내용은 아래와 같습니다.

「화학물질관리법」 (시행일: 2020. 05. 26)

- 제정이유 및 주요내용
 어려운 한자어, 축약된 한자어, 부자연스러운 일본식 용어 등을 한글화하거나 보다 쉬운 표현으로 개정함으로써 법률에 대한 국민의 이해 정도와 접근가능성을 높이려는 것임.

자료 : 법제처

화학물질관리법 위반 시 영업정지 또는 과징금 등의 처분을 받을 수 있으며, 정해진 법적 의무 사항을 준수해야 합니다. 유해화학물질 취급 기준 미 준수, 유해화학물질 취급 중지 명령 위반으로 사람의 건강이나 환경에 위해 발생, 영업허가 변경허가 미 이행 등과 같이 화학물질관리법의 주요 법적 의무를 위반하는 경우 영업정지 처분을 받거나 사업장 매출액(처분일이 속한 연도의 직전 3개 사업연도의 연평균 매출액)의 5% 이하를 과징금을 부여 받을 수 있습니다.

한편 상기

법 이외에도
당사는「저탄소 녹색성
장 기본법」 제 42조⑤에 따라 온실가스/에너
지 목표관리업체에 지정되었으며, 2015년부터 온실가스배출권의 할당 및 거래에 관한 법률 제8조에 따라 온실가스 배출권 거래제 적용 대상 업체에 해당합니다. 온실가스 배출권거래제는 최근 3년간 온실가스 배출량이 평균 12만 5000톤 이상인 업체, 또는 2만 5000톤 이상인
사업장의 해당 업체가 대상입니다. 목표관리제와는 달리 배출권거래제는 초과배출시 다른 사업주체로부터 배출권을 매입할 수 있습니다.
한편 2016년 6월부터 온실가스 배출량이 할당량을 초과하는 경우에 초과한 배출량에 해당하는 배출권을 정부에 제출하거나 과징금을 납부해야 하며, 「온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률」 제35조에 따라 과징금은 이산화탄소 1톤당 10만원의 범위에서 해당 이행연도의 배출권 평균 시장가격의 3배 이하로 부과될 수 있습니다.

[온실가스 배출권 거래제 개념]

배출권 거래제.jpg
배출권 거래제

자료: 한국거래소

제도 도입 초기인 2015년
온실가스 배출권
KAU15
의 거래대금은 38억원에
그쳤으나,
이후 거래량의 증가와 가격이 상승하여

2021년 3월 현재

한국거래소에서 거래되는
온실가스

할당배출권
KAU20은

톤당 18,700원
, KAU21의 경우 20,000원
의 수준에서 거래되고 있습니다.
이는 2015년 평균 거래가격인
10,998원 대비 각각
1.7배 및 1.8배
가량 상승한 수치
이며,
환경 당국
의 온실가스 배출권 거래제도 정책변화로
인한 배출권 거래가격이 오를 경우, 당사의 비용이 크게 상승할 수도
있습니다
. 

[온실가스 배출권 가격]

온실가스 배출권 가격.jpg
온실가스 배출권 가격 - KAU20

자료: 한국거래소 (KRX 배출권 거래시장)

이에 따라, 당사는 기후변화 대응 로드맵을 통해 온실가스 배출량 저감을 위한 중장기 전략을 수립하여 전사적으로 운영하고 있습니다. 장기 계획으로
2025
GHG Master Plan을 수립하여 온실가스 배출량과 에너지 소비량을 줄이고, 2015년 1월 1일부터 시행된 온실가스 배출권 거래제에 대응하기 위해 외부 감축사업 발굴 및 추가 감축기술을 모색하고 있습니다. 이러한 온실가스 배출량 저감 및 에너지 절감 노력은 출퇴근 시 대중교통 및 카풀 이용, 소등, 냉난방기 적정온도 조절 등에서부터 공정 최적화를 통한 전력 및 스팀 효율적 사용까지 각 조직에서 체계적으로 준비, 시행하고 있습니다.

[당사 온실가스 배출량 및 에너지 사용량]

구분
2020년
2019년
2018년

온실가스 배출량(tCO2e/yr)
1,263,375

2,116,
289

2,260,826

에너지사용량(TJ/yr)
22,488

37,
669

40,302

자료: 당사
사업보고서

주1) 상기 내용은 「저탄소 녹색성장 기본법」 제44조에 따라
인증되었음

주2) 위에 기재된 2020년 온실가스 배출량 및 에너지 사용량은 제3자 검증 결과 및 주무관청 적합성평가 결과에 따라 변동될 수 있습니다.

만약 당사가 환경, 안전보건관련 법규 및 그 밖의 요구사항을 위반한다면 위반 내용에 따라 영업 정지 처분, 벌금, 과태료 등의 처벌을 받을 수 있습니다. 최근 환경, 안전에 대한 사회적 관심이 지속적으로 높아지고 있으며, 정부의 환경 안전 규제도 강화되고 있는 추세입니다. 따라서, 향후 강화된 법규 기준을 만족시키기 위해 설비 투자 등 추가적인 비용이 발생할 수 있습니다.

당사는 환경, 안전을 경영 활동의 중요 요소로 인식하고 환경 안전조직을 강화하였으며, 사고 예방 활동을 지속적으로 추진하고 있습니다. 방지시설 추가 설치나 약품 사용량 증대를 통해 대기오염물질 발생을 저감하고 있으며, 안전난간 보완 등 안전 시설에 대한 투자도 지속적으로 실시하고 있으며, 주기적인 비상 대응 훈련을 통해 만일의 경우 발생할 수 있는 사고에 대비하고 있습니다.

사고 발생 시 사업장 인근 지역의 피해에 대해 보상할 수 있도록 환경책임보험에 가입하고 있으며, 패키지 보험 가입을 통해 사업장 내부 피해에 대해서도 보상받을 수 있도록 대비하고 있습니다.

당사는 관련 법규 준수를 위해 생산공정에서 나오는 오염 물질을 배출 허용한도 내로낮춰주는 환경 관리 시설들을 설치, 운영하고 있습니다. 환경시설에서 배출되는 물질을 관리하기 위해 법적 기준치보다 강화된 사내 기준치를 적용하고 있으며, 법적 기준치를 만족하는 수준 임에도 사내 기준치를 초과하여 배출할 경우, 원인을 파악하고개선이 필요한 경우 개선 조치를 취하는 등의 활동을 진행하고 있습니다.

그 외에도 환경 관리 수준의 지속적 개선을 위해 환경경영시스템인 ISO 14001을 인증받아 유지하고 있으며, 당사 및 협력사 임직원의 안전과 건강을 보호하기 위하여 안전보건경영시스템인 ISO 45001(or KOSHA 18001)을 인증받아 운영하고 있습니다. 현재 KOSHA 18001을 운영하고 있는 사업장은 2021년까지 ISO 45001로 전환하여 보다 더 강화된 안전보건경영시스템을 운영할 예정입니다.

[품질, 환경, 안전보건 경영시스템 운영현황]

사업장
품질
환경
안전보건

본사
ISO 9001
IATF 16949 (주1)
-
-

군산공장

ISO 9001
IATF 16949 (주1)
ISO 14001
ISO 45001

익산공장
ISO 9001
KS M 1112
ISO 14001
KOSHA 18001

익산VIP공장
ISO 9001
-
-

포항공장
ISO 9001
IATF 16949 (주1)
ISO 14001
KOSHA 18001

광양공장
ISO 9001
IATF 16949 (주1)
ISO 14001
ISO 45001

OCI 스페셜티(주)

ISO 9001
ISO 14001
OHSAS 18001

자료: 당사 사업보고서

주1

)
IATF 16949
 - 본사 : 반도체용 폴리실리콘, 카본블랙 제품 관련 분야
 - 군산 : 반도체
용 폴리실리콘 공정 및 제품 관련 분야

- 포항, 광양 : 카본블랙 공정 및 제품 관련 분야

상기 활동 이외에도 주기적인 환경영향평가 및 위험성 평가를 통해 환경, 안전에 대한 개선 포인트를 발굴하고 있으며, 이에 대한 개선 계획을 수립하고 실행하여 환경, 안전 리스크를 낮추기 위해 노력하고 있습니다. 공정 정비 작업을 실시하는 경우, 작업 종류에 따라 적절한 작업허가서를 발행하여 안전한 작업이 이루어질 수 있도록 노력하고 있으며, 작업 허가 시에도 사전에 위험성 평가를 실시하여 작업 시 발생할 수 있는 위험 상황에 대비하고 있습니다.
 
 당사의 핵심 사업 영역에 포함된 화학물질 제조, 판매 사업의 지속성을 보장하고 화학물질을 합리적으로 관리하기 위해 화학물질의 등록 및 평가 등에 관한 법률에 의해 제조 또는 수입되는 총 27종의 등록대상 물질을 등록하여 관리하고 있으며, 2021년 말까지 연간 1,000톤 이상 제조, 수입하고 있는 물질 32종을 추가로 등록할 예정입니다. 화학물질의 구매, 제조, 사용, 저장·보관 단계에서 발생할 수 있는 위험 요소를 최소화 하기 위해 화학물질관리법에서 요구하는 설비 관리 기준 등의 요구사항을 준수하도록 최선을 다하고 있습니다.

이러한 당사의 노력에도 불구하고, 당사에 준용되는 환경, 안전보건 관련 규정을 위반하거나 당사가 환경, 안전보건 사안에 대한 사회적 요구에 적절히 부응하지 못하는 경우, 당사의 평판, 재무상태, 영업실적 등에 부정적인 영향을 미칠 수 있는 점 투자자 여러분께서는 유의하시기 바랍니다.

■ 신사업 부
문

[바이오 의약품 시장의 성장성 둔화 및 불확실성 위험]

차.
당사는

전세계 바이오 혁신기업 및 투자자들과 전략적인 파트너십에 기반한 투자활동과, 우수한 나노기술과 글로벌 네트워크, 폭넓은 전문성을 활용하여 효과적인 신규 항암제 개발을 목표로
2018년 바이오제약 사업에 진출
했습니다.

그러
나
제약시장의 환경 변화, 의약품 관련 지원 및 규제정책의 변화, 다국적 제약사의 바이오 의약품 개발과 관련한 불확실성 등의 영향으로 인하여 시장 성장성이 둔화될 경우 당사의 사업에 부정적인 영향
을

줄 수 있습니다.

당사는 본격적인 활동을 개시한 2019년에 혁신적인 항암제 개발 역량을 보유한 유망 기업에 투자하여 신규 바이오제약 부문의 초석을 다졌습니다. 대표적으로 나노약물전달기술을 활용한 췌장암 치료제를 개발하고 있는 국내 기업 에스엔바이오사이언스(SN BioScience)에 50억원을 투자했으며, 신약 개발 초기 단계에 접근하기 위해 시너지 바이오 헬스케어 벤처펀드(Synergy Bio Healthcare Venture Fund)에 2021년까지 30억원을 투자할 계획입니다. 또한 2020년 3월에는 미국 종속회사 OCI Bio Investments LLC를 설립하여 액체생검을 통해 방광암과 폐암
을 조기 진단할 수 있는 기술을 보유한 이스라엘 바이오기업인 뉴클레익스(Nucleix)에 미화
3백만
달러, 동종이계 방식 면역 항암 세포치료를 연구중인 미국 에이디셋 바이오(Adicet Bio)에

777만 달러
를 투자했습니다. 

제약산업은 인구변화와 밀접한 관련을 가지고 있습니다. 국내 인구구조는 특히 양적인 팽창속도가 둔화된 가운데 질적인 변화를 보이고 있습니다. 통계청에 따르면 2010년 전체인구 중 65세 이상 인구 비중은 11.29%로 10%를 넘어섰으며,

2020년에는 65세 인구의 비중이 15.64%로 한국이 고령사회에 진입하였습니다. (전체 인구 중 65세 이상 인구 비중이 7%를 넘으면 '고령화 사회', 14%를 넘으면 '고령사회'로 분류). 이처럼 국내 인구 구조가 고령 사회에 진입하는 등 고령화 진행 속도가 빠른 점을 고려할 때, 향후 노인 인구 및 만성 질환자의 증가에 따라 국내 제약 산업의 수요 기반은 견고할 것으로 전망됩니다. 

[65세이상 인구 추이]

[단위 : 만명]

구 분
2000
2005
2010
2015
2020
2025(E)
2030(E)

65세 미만
4,261
4,268
4,257
4,475
4,384
4,210
3,999

65세 이상
337
437
542
678
813
1,051
1,296

65세 이상 비중
7.33%
9.29%
11.29%
13.16%
15.64%
19.98%
24.48%

자료 : 국가통계포털 장래인구추계

국내 제약산업은 국내 및 해외 제약시장의 전반적인 성장률 둔화 추세에 대응하기 위하여 신약개발을 위한 높은 수준의 R&D 투자, 생산 및 품질관리 경쟁력 확보를 바탕으로 한 이머징마켓 진출, 높은 치료율과 낮은 부작용을 보이는 바이오 의약품 개발 등 다양한 노력을 기울이고 있습니다. 그러나 이러한 국내 제약산업 전반의 노력에도 불구하고 전체 제약산업이 위축되거나 시장성장률이 둔화되는 경우, 당사의 신사업 관련 영업성과 및 재무상태에 부정적인 영향을 끼칠 수 있습니다.

[국내 의약품 시장 현황 2010~2019]

(단위: 억원)

연도
생산
생산량 
증가율
수출
수입
무역수지
시장규모
시장성장률

2010
157,098
6.24%
17,810
54,184
(36,374)
193,472
6.2%

2011
155,968
(0.72)%
19,585
55,263
(35,678)
191,646
(0.9%)

2012
157,140
0.75%
23,409
58,535
(35,126)
192,266
0.3%

2013
163,761
4.21%
23,306
52,789
(29,483)
193,244
0.5%

2014
164,194
0.26%
25,442
54,952
(29,510)
193,704
0.2%

2015
169,696
3.35%
33,348
56,016
(22,668)
192,364
(0.7%)

2016
188,061
10.82%
36,209
65,404
(29,195)
217,256
12.9%

2017
203,580
8.25%
46,025
63,077
(17,052)
220,632
1.6%

2018
211,054
3.67%
51,431
71,552
(20,121)
231,175
4.8%

2019
223,132
5.72%
60,581
80,549
(19,968)
243,100
5.2%

자료: 한국제약바이오협회, 제약산업통계집(2020년 12월)
주) 국내시장규모: 생산액-수출액+수입액

또한 제약산업은 경기 침체시에도 건강 및 질병치료에 필수적인 산업 특성상 전반적인 경기변동에 대한 민감도는 타산업 대비 낮은 수준입니다. 따라서 인구구조의 고령화에 따른 안정적인 수요기반 및 낮은 경기 민감도를 바탕으로 국내 제약산업은 안정적인 성장세를 이어 나갈 수 있을 것으로 예상되나 과거와 같은 고성장을 달성하기는 어려울 것으로 전망되며, 이는 향후 당사의 바이오 의약품 사업부문 성장성과 수익성에 영향을 미칠 가능성이 존재하오니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

한편, 신약 개발 분야는 최근 후보 물질 발굴부터 개발, 제조에 이르는 전과정을 직접 수행하기보다는, 성공 가능성이 높은 신약 파이프라인에 투자하여 투자 리스크를 최소화하는 방향으로 비즈니스를 진행하는 경향성을 보이고 있습니다. 그러나 이러한 투자는 바이오 의약품 시장 상황 및 바이오 기업의 신약 개발 불확실성 등에 영향을 받을 수 있습니다.

규제 불확실성 역시 바이오 의약품 산업에 영향을 미칠 수 있습니다. 2018년 8월, 보건복지위원장에 의해 「첨단 재생의료 및 첨단 바이오 의약품에 관한 법률안」('첨단재생바이오법)'이 발의 되었습니다. '첨단재생바이오법'은 기존 약사법, 생명윤리법 등으로 나뉜 바이오 의약품 규제를 일원화하는 법입니다. 치료 수단이 없는 질환에 투약하는 혁신 바이오 의약품을 다른 의약품보다 먼저 심사하는 '우선 심사', 개발자 일정에 맞춰 사전 심사하는 '맞춤형 심사' 등을 허용하는 것이 주요 내용입니다. 또한 의약품을 우선 시장에 내놓은 뒤 3상 임상시험을 수행하는 조건으로 2상 임상만으로도 의약품 시판을 허가해 주는 '조건부 허가' 방안도 법안 중 일부입니다. 2019년 8월, 첨단재생바이오법은 국회 본회의를 통과하였으며, 2020년 4월 식품의약품안전처
와 보건복지부는 4월 첨단재생바이오법 하위법령 제정안을 입법예고(4.21~5.31
)
를 하였으며, 2020년 8월 28일부터 첨단재생바이오법이 본격적으로 시행되었습니다.

상기 첨단재생바이오법의 시행은 바이오 의약품 개발 기간이 단축될 수 있는 법안으로 기대를 받고 있습니다. 이는 당사의 신사업에 긍정적인 영향을 줄 것으로 판단되지만, 향
후 제약시장의 환경 변화, 의약품 관련 지원 및 규제정책의 변화, 다국적 제약사의 바이오 의약품 개발과 관련한 불확실성 등의 영향으로 인하여 시장 성장성이 둔화될 경우 당사의 사업에 부정적인 영향
을

줄 수 있습니다.

[DCRE(도시개발 프로젝트)에 따른 위험]

카.
당사는 종속 회사인
DCRE를 통해 도시개발사업
을 영위하고 있습니다. 2019년 10월 DCRE는
HDC 현대산업개발 컨소시엄과
공사도급 및 PM용역 기본계약
을 체결
하였으며, 인천광역시
미
추
홀구
에
시티오씨엘(

CITYOCIEL
) 도시개발 프로젝트를 진행
중입니다. 2021년 3월 주상복합단지(아파트 약 980세대, 오피스텔 약 900실)
1차 분양 공고
후 청약을 진행 하였
으며

,

2021년 상반기 내 아파트
분양도 순차적
으로 진행 예정
입니다

. 금번 청약은 성공적으로 마쳤지만, 추후 분양이
성공적이지 못할 경우 당사에 수익성에 위험요인
으로 작용할 수 있습니다.

당
사
의 종속 회사인 디씨알이는 2008년 5월 1일 OCI 주식회사의 인천공장 사업부문이 분할되어 설립되었으며, 도시개발업을 사업목적으로 하고 있습니다. 2019년 10월 DCRE는 HDC현대산업개발 컨소시엄과

공사도급 및 PM용역 기본계약
을 체결하였으며, 인천광역시
미추
홀구에 시티오씨
엘(CITYOCIEL) 도시개발 프로젝트를 진행 중입니다.

도시개발사업은 도시개발구역에서 주거, 상업, 산업, 유통, 정보통신, 생태, 문화, 보건 및 복지 등의 기능이 있는 단지 또는 시가지를 조성하기 위하여 시행하는 사업입니다. 도시개발과 도시환경 조성을 목적으로 하기 때문에 도시개발구역을 지정받아야 사업을 진행할 수 있고 구역 지정시 개발계획을 동시에 수립해야 합니다. 시행자는 국가나 지방자치단체, 공공기관, 정부출연기관, 지방공사, 도시개발구역의 토지소유자 등이 있습니다.

해당사업의 예상 총 사업비는 약 5조 7,000억원이며, 2021년 3월 1차 분양을 시작으로 2026년까지 진행될 예정입니다. 1차 주상복합 분양에는 아파트 약 980세대, 오피스텔 약 900실 입주 예정이며, 2021년 상반기 2차 분양에는 아파트 약 1,130세대를 분양 할 예정입니다. 

[DCRE 2021년 분양 정보 및 분양 예정 부지]

DCRE

자료: 당사 IR자료

도시개발사업은 다른 부동산 개발 사업과 달리 인허가 기간이 길고 사업 종료까지 오랜 시간이 소요되며, 다양한 리스크가 존재해 향후 경기위축 및 정부 규제의 방향에 따라 당사 영위사업이 영향을 받을 수 있습니다. 더불어 3월 시행한 3단지 청약의 경우 약 6~61 대 1 수준의 높은 경쟁률을 보였지만, 향후 추가 분양에서 높은 청약율을 기록하지 못 할 경우 당사의 수익성에 악영향으로 작용할 수 있으니 투자자 여러분께서는 주의 하시기 바랍니다.

[시티오씨엘 3단지 청약결과]

'시티오씨엘 3단지 ' 일반공급 1순위 청약접수 결과.jpg
'시티오씨엘 3단지 ' 일반공급 1순위 청약접수 결과

자료: 청약홈

[

COVID-19
확산(신종 코로나 바이러스 감염증)에 따른 위험]

타
.
COVID-19
는 전
세계로 확산되며 각국 경제는 산업분야를 막론하고 침체를 겪고 있습니다. 또한

COVID-19
의 높은 전염성으로 인해 국가 간 및 국가 내 물적, 인적 교류가 상당 부분 중단된 상황이며 타인과의 접촉을 최소화하는 이른바 '비대면' 트렌드가 확산되고 있습니다.

COVID-19
의 재확산 및 장기화에 따른 경기침체 지속 및 '비대면' 선호 트렌드 심화는 당사에 부정적인 영향
을 미칠 수 있으니, 투자자분들께서는

COVID-19
확산 추세를 지속적으로 관찰하시며 투자 의사결정을 내리시기 바랍니다.

당사가 영위하는 사업은 국내 및 해외에서 고부가가치 화학제품을 판매하는 사업으로

COVID-19 사태에 따른 국내외 소비심리 위축에 민감하게 반응하는 산업입니다. 향후

COVID-19 재확산 추세에 따른 추가적인 경기위축 및 비대면 트렌드의 심화 여부 등에 의해 당사 영위사업이 영향을 받을 수 있으니 이에 대한 지속적인 관찰이 필요합니다. 

COVID-19 바이러스 감염증은
급성 호흡기 질환으로, 빠른 속도로 전세계에 확산되었습니다. 이에 따라 2020년 3월 1
1일 세계보건기구(WHO)로부터 감염병 최고 경고 등급인 '팬데믹(Pandemic)'을 선고받은 후,

2021년 3월 24일 기준 전세계 총 누적확진자수 123,676,648명에 달하였습니다.

[전세계

COVID-19 확진자 추이]

코로나19 확진자 추이.jpg
COVID-19 확진자 추이

자료: WHO, coronaboard.kr

팬데믹 선언 이후, 2020년 3월 유럽, 미국 등 다양한 지역에서 강도 높은 락다운(Lockdown) 조치가 취해지며 이동이 제한되고 필수업종을 제외한 대다수의 상점이 영업중단되었습니다. 이는 단순 관광, 항공 업종 등 직접적인 영향을 받는 산업분야 뿐 아니라 거의 모든 산업분야에까지 부정적인 영향을 미치며 글로벌 경기를 크게 위축시켰습니다. IMF는 2020년 4월과 6월 발표한 경제전망보고서를 통해 2020년의 세계 경제성장률을 각각 -3.0%, -4.9%로 전망하며 2008년 글로벌 금융위기 때보다도 심각한 수준의 세계적인 역성장을 예고한 바 있습니다.

하지만 2020년 2분기 많은 국가에서 점진적으로 락다운을 해제하기 시작했으며 중국 경제가 당초 예상보다 빠르게 회복하는 등 글로벌 경기가 소폭 회복세를 보였습니다. IMF 역시 10월 발표한 경제전망보고서에서 세계 경제성장률을 6월에 발표했던 직전 전망치 대비 0.5%p. 상향 조정한 -4.4%로 전망하였습니다. 또한, 각국에서 시행된 강력한 재정정책과 통화정책, 그리고 2020년 하반기 주요 글로벌 제약사의

COVID-19 백신 개발 및 보급 기대와 함께

COVID-19 사태로 인한 글로벌 경기침체는 천천히 완화되는 기조를 보였습니다. 실제로 IMF가 2021년 1월 발표한 경제전망보고서에 따르면 2020년 경제성장률은 10월에 발표한 전망치 대비 높은 수준인 -3.5%로 추산되었습니다.

특히, 주요 글로벌 제약사의

COVID-19 백신이 미국과 유럽에서 긴급사용 승인을 획득해 해당 국가 내에서 2020년 12월부터 접종이 시작되며

COVID-19 사태의 종식 기대감이 높아졌습니다. 국내의 경우, 2020년 말 정부가 구매 계약을 체결한 화이자 백신 1,000만명분에 더하여 2021년 2월 16일 발표된 화이자 백신 300만명분 추가구매 건까지 정부가 확보한 총 백신물량은 2021년 2월 16일 기준 7,900만명분이며, 이 중 1분기에 들어올 예정인 물량은
약
218만 7000명

분
입니다.
2021년 3월 15일 공개된 '

COVID-19
예방
접종 2분기 시행계획'에 따르면 상반기에 우선순위에 따라 1,200만명 규모의 예방접종을 추진하고 있습니다. 이번 시행계획은

COVID-19
방역·치료 필수요원과 취약시설을 대상으로 한 1단계(2~3월)와 일반국민 대상 접종이 본격적으로 시작되는 3단계(7월)의 가운데에 위치한 2단계로서, 감염취약시설에 대한 접종을 마무리하면서 일반국민 중 65세 이상 어르신들부터 순차적으로 접종을 시작할 계획입니다.

현재까지 주요 글로벌 제약사의

COVID-19 백신 개발 현황은 다음과 같습니다.

[주요 제약사

COVID-19 백신 개발 현황]

제약사
국가
진행단계
유효성
승인 및 유통

아스트라제네카-옥스퍼드
영국-미국
사용 승인 신청 예정
70% - 90%
영국 2021년 1월 4일 접종 시작

화이자-바이오엔테크
미국-독일
영국 2020년 12월 8일 접종 시작
95%
영국 2020년 12월 8일 접종 시작

모더나
미국
2020년 11월 30일 제출
95.6%
미국 2020년 12월 21일 접종 시작

존슨앤존슨-얀센
미국-벨기에
3상 진행 중
-
-

노바백스
미국
3상 진행 중
-
-

자료: 언론사 종합

이외에도 글로벌 제약사들을 중심으로 다양한

COVID-19 치료제가 개발중에 있으며 향후

COVID-19 백신 및 치료제가 전세계로 보급될 경우

COVID-19의 종식이 앞당겨질 수 있습니다.

그럼에도 불구하고, 2020년 하반기 3자리 수준을 지속적으로 유지하던 국내 신규 확진자 수는 2020년 12월 1,000명을 돌파하며 사회적 거리두기가 2.5단계까지 격상된 바 있습니다. 비교적 강도 높은 규제와 함께 2021년 1월 들어 신규 확진자 수가 500명 이하로 감소하였으나, 종교시설 및 대학병원발 집단감염 등 소규모 집단감염 사태가 지속적으로 발생하며 신규 확진자 수가 100명 안팎에서 머물던 2020년 3분기 수준으로 회복하지는 못하고 있는 상황입니다.

또한, 말레이시아에서는 2020년 9월까지 10명 이내로 완화되었던

COVID-19 일일 신규 확진자 수가 2020년 10월 제3차 대유행이 발생하며 1,000명을 돌파하였고, 2021년 1월 30일에는 5,728명의 신규 확진자가 발생하는 등

COVID-19 방역 상황이 악화되고 있습니다. 이처럼 아직

COVID-19 백신이 보급되지 않은 국가들을 중심으로

COVID-19의 재확산 위험은 상존하고 있습니다. 또한, 그 전파력과 치명률이 파악되지 않는 자체 변이

COVID-19 바이러스가 영국, 미국 등

COVID-19 백신 접종이 시작된 국가에서 차례로 발견되며

COVID-19 사태의 불확실성은 아직 유효한 상황입니다.

투자자 여러분께서는

COVID-19에 대응하여 향후 발표될 부양책의 규모와 강도, 내용 등을 구체적으로 살필 필요가 있습니다. 또한 추경 편성 목적에 따라 금융시장에 미치는 영향은 상이할 수 있으며 실제 추가경정예산 발표 및 시행 시 실제 경기회복 및 주식시장에 어떠한 영향을 미칠지는 사전적으로 예측이 불가한 바 투자자 여러분께서는 과거 전염병 사태 발생 이후 편성된 추경이 금융시장에 미치는 영향을 면밀히 살펴보시고, 만일

COVID-19 사태가 장기화 될 경우, 경기둔화로 인한 소비와 투자의 위축이 길어질 수도 있다는 점에 유의하시기 바랍니다.

2. 회사위험

[수익성 관련 위험]

가.
당사의 연결기준 2020년말 매출액은 약 2조 25억원을 기록하며 전년 약 2조 6,051억원 대비 23.1% 하락였으며, 영업손실은 861억원을 기록하며 전년 영업손실 1,806억원 대비 적자폭이 다소 축소된 모습입니다.

이는 당사가 2020년 2월 군산공장의
태양
광용 폴리실리콘 생산중단 결정에 따른 판매량 감소 및 사업재편 비용 약
770억원을 2020년에
인
식
하였지만, 반도체용 폴리실리콘 공장으로의 효율적 운영 및 주요 품목별 시장이
회복, 안정화
되면서 수익성은 일정 부분 회복
되었기 때문 입니다.
다
만
그럼에도 불구하고

당
사
는 아직 영업이익 및 당기순이익 기준 적자를 기록 중이며,

COVID-19
사
태
또한

장기간 지속 되며 당사가 영위하는 주요 사업부문의 수급에 영향을 주면서 당사의 영업실적이 악화될 수

있
습
니다.
당

사가 영위하고 있는

사업 관련 매출액 및 수익성은 대외변
수에 따른 업황 부진, 유가 하락, 주요 제품가격 하락 등에 따라 변동 위험이 상존하고 있으므로, 투자자께서는 이점 유의하시어 투자에 임해주시기 바랍니다
.

[연결기준 손익계산서 주요내용]

(단위: 백만원)

구분
2020년
2019년
2018년

매출액
2,002,517
2,605,142
3,112,144

매출원가
1,873,995
2,565,110
2,746,372

매출총이익(손실)
128,521
40,032
365,772

영업이익(손실)
(86,145)
(180,605)
158,670

법인세비용차감전순이익(손실)
(350,121)
(1,012,233)
130,474

당기순이익(손실)
(251,164)
(807,386)
103,819

자료: 당사 사업보고서

2020년말 당사의 연결기준 매출액은 약 2조 25억원을 기록하며 전년 약 2조 6,051억원 대비 23.1% 감소, 반면에 매출총이익은 1,285억원을 기록하여 전년 매출총이익 400억원 대비 약 221%의 큰 폭의 상승세를 보였습니다. 당사의 2020년말 연결기준 영업손실은 861억원으로, 전년 영업손실 1,806억원 대비 적자 폭이 다소 축소되면서 2020년말 연결기준 당사의 수익
성은 전년 대비 개선 된 모습입니다. 이는 2020년 2월 당사의 군산공장 태양광용 폴리실리콘 생산을 중단하며 인건비, 수선비 및 Shut down 비용 등의 사업재편 비용 약
770억원을 2020년에
인식하였지만, 반도체용 폴리실리콘 공장으로의 효율적 운영 및 주요 품목별 시장이 회복, 안정화 되면서 수익성은 일정 부분 회복 되었기 때문 입니다. 

[군산공장 폴리실리콘 생산중단 관련 공시(2020.02.11)]

1. 생산중단분야
군산공장 폴리실리콘 생산중단

2. 생산중단내역
생산중단 분야의 매출액(원)
677,758,237,217

최근매출액(원)
3,112,143,978,176

매출액대비(%)
21.8

대규모법인여부
해당

3. 생산중단내용
설비보완 및 설비가동규모 축소를 위한 군산공장 폴리실리콘 생산 중단

4. 생산중단사유
설비보완 및 사업환경 악화에 따른 설비가동규모 축소

5. 향후대책
일부 생산라인(P1 : 총생산규모의 약 15% 규모)은 설비 보완 후 생산 재개하여 반도체용 폴리실리콘 사업에 집중할 예정

6. 생산중단영향
판매 감소 및 손익구조 개선

7. 생산중단일자
2020-02-20

8. 생산재개예정일자
2020-05-01

9. 이사회결의일(결정일)
2020-02-11

- 사외이사 참석여부
참석(명)
5

불참(명)
0

- 감사(사외이사가 아닌 감사위원) 참석여부
-

10. 기타 투자판단과 관련한 중요사항
- 상기 2의 매출액은 2018년 기준임. 

- 일부 생산라인(P1)은 2020년 5월 1일 생산 재개 예정이며, 나머지 생산라인(P2, P3)은 재가동하게 될 경우 공시 예정임. 

- 생산재개예정일자 및 기타 내용은 향후 당사 내부상황 등에 따라 변동될 수 있음.

※ 관련공시
-

자료:
전자공시시스템(dart.fss.or.kr)
, 당사의 생산중단 공시(2020.02.11)

그럼에도 불구하고 2020년 2월 이후

COVID-19 가 급격히 확산되어 여전히 지속 중이고, 당사가 영위하는 주요 사업부문의 수급에 영향을 주면서 당사의 영업실적이 일부 악화될 수 있습니다. 당사의 2020년 사업부문
별
주요 회사 및 매출 비중
을 살펴보면 아래와 같습니다.

[2020년 연결기준 사업부문별 주요 회사 및 매출 비중]

구분
사업 내용
주요 회사
매출비중

베이직케미컬
폴리실리콘, TDI, 과산화수소 등
관련 제품의 제조, 판매
OCI(주), OCI 스페셜티(주),
OCIM Sdn. Bhd 등
45.3%

카본케미컬
핏치, 카본블랙, 벤젠 등
관련 제품의 제조, 판매
OCI(주), OCI China Co., Ltd. 등
37.7%

에너지솔루션
열병합 발전, 
태양광 발전소 다운스트림
OCI SE(주), OCI 파워(주),
OCI Enterprises Inc. 등
15.6%

기타
단열재 등 관련 제품의 제조, 판매,
부동산 임대, 도시개발사업 등
OCI(주), (주)디씨알이,
OCI정보통신(주)
1.4%

자료: 당사 사업보고서
주) 매출비중은 연결조정 반영 전 각 사업 부문의 합산으로 계산

당사는 2011년부터 도입된 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 지배회사인 당사와 연결대상 종속회사에 포함된
회사들이 영위하는 사업 부문은 폴리실리콘 등을 생산하는 베이직케미컬 사업 부문,
석유, 석탄화학
관련 제품 생산 등이 포함되는 카본케미컬 사업 부문, 발전소 사업 등을 영위하는 에너지솔루션 사업 부문 및 단열재 등 관련 제품의 제조, 판매 등을 영위하는 기타 부문, 4개의 사업 부문으로 포트폴리오를 구성하고 있습니다. 2020년말 기준 당사의 연결조정 전 총매출액

은 약 2조 1,075억원으로, 베이직케미컬 사업부문 9,537억원, 카본케미컬 부분 7,951억원, 에너지솔루션 사업 부문 3,285억원 및 기타 부문 303억원 가량을 기록하였습니다. 당사 및 연결대상 종속회사가 영위하는 부문은 다음과 같이 나눠지며, 각 사업 부문별 매출 비중은 아래와 같습니다.

[당사 연결기준 사업부문별 매출비중 및 영업이익(손실)]

(단위: 백만원)

사업 부문
구분
2020년
2019년
2018년

금액
비율
금액
비율
금액
비율

베이직케미컬
매출액
953,715
45%
1,300,215
47%
1,598,442
48%

영업이익(손실)
(74,938)
-
(248,573)
-
(7,028)
-

카본케미컬
매출액
795,054
38%
1,036,831
38%
1,222,258
37%

영업이익(손실)
21,858
-
73,497
-
130,003
83%

에너지솔루션
매출액
328,476
16%
388,599
14%
483,419
14%

영업이익(손실)
6,232
-
28,279
-
61,625
39%

기타
매출액
30,286
1%
30,661
1%
28,698
1%

영업이익(손실)
(41,598)
-
(31,675)
-
(27,597)
-

소계
매출액
2,107,531
100%
2,756,306
100%
3,332,817
100%

영업이익(손실)
(88,446)
-
(178,473)
-
157,003
100%

연결조정
매출액
(105,014)
-
(151,164)
-
(220,673)
-

영업이익(손실)
2,301
-
(2,132)
-
1,668
-

계
매출액
2,002,517
-
2,605,142
-
3,112,144
-

영업이익(손실)
(86,145)
-
(180,605)
-
158,670
-

자료: 당사 사업보고서

베이직케미컬 부문의 경우 2020년말 연결조정 전 매출액은 9,537억원으로 전년 1조 3,002억원 대비 26.6% 감소하였으며, 영업손실의 경우 749억원을 나타내 전년 영업손실 2,486억원 대비 적자폭이 축소되었습니다. 이는 앞서 언급한 바와 같이 폴리실리콘 군산공
장 생산중단에 따른 판매량 감소와 영업재편 비용 발생으로 일부 매출 및 이익 축소폭이
있었지만
반도체용 폴리실리콘 공장으로의 효율적 운영 및 주요 품목별 시장이
회복, 안정화
되
면서 수익성은 일정 부분 회복 되었기 때문 입니다.

카본케미컬 부분의 2020년 연결기준 매출액은 7,951억원으로 전년 1조 368억원 대비 23.3% 감소하였으며, 영업이익의 경우 전년 735억원 대비 70.3% 큰 폭으로 감소한 219억원을 기록하였습니다. 이는

COVID-19
의 영향으로 중국 공장이 정상적으로 가동되지 못해 제품 판매에 차질이 발생하였고, 단가 하락으로 인해 영업수익성이 악화되었기 때문
입니다
. 3분기부터 주요 제품의 판매량이 회복되고 판매가 또한 일부 상승 하였지만, 정기보수로 인해 생산량이 감소하며 일부 상쇄 되었습니다.

에너지솔루션 사업 부문은 열병합 발전, 태양광 발전소 등을 가동 및 운영함에 따라 발생하는 수익과 태양광 발전 사업 프로젝트 중 일부를 매각하여 발생하는 수익을 매출로 인식하고 있습니다. 2020년 에너지솔루션 부문의 연결조정 전 매출액은 3,285억원으로 전년 대비 15.5% 하락 하였으며, 영업이익 또한 62억원으로 전년 283억원 대비 78% 하락 하였습니다. 이러한 에너지솔루션 부문의 매출액 및 영업이익 감소는미국 내

COVID-19
확산으로 가정용 및 상업용 태양광 모듈 수요가 급감하였으며 SMP 및 REC가격이 최저 수준을 기록함에 기인 하였습니다.

당사 베이직케미컬 부문의 폴리실리콘 가격과 카본케미컬 사업의 유가 및 이에 따른 제품가격, 에너지솔루션 부문의 발전소 매각 가격 등 각 사업 부문별로 다양한 실적 변수가 있습니다. 뿐만 아니라, 2020년 들어 확산된

COVID-19
발 위기 또한 아직 지속되고 있어 향후 실적변동성은 더욱 확대될 수 있습니다. 투자자께서는 이점에 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다. 

[재무안정성 관련 위험]

나.
2020년말 연결기준 당사의 부채비율은 86%, 유동비율은 236.8%를 기록하고 있습니다. 또한,
당사의 2020년말 연결기준 총차입
금
1조 6,581억원
중

유동성차입금은

5,394억
원으로, 총차입금의 32.5%를 기록
하였습
니다. 당사는 사업 포트폴리오 재정비 및 유형자산, 기타 자산 등의 매각을 통해 자본효율화 및 재무구조 개선을 위한 노력을 진행해 왔습니다.
2020년말 당사의 연결기준 현금 및 현금성자산과 단기금융자산 금액 6,382
억
원을 고려했을 때 당사가 유동성 위기에 처할 가능성은 낮다고 판단되나, 유동성 차입금 대비 여유자금을 항시 일정 수준 이상으로 유지하지 못할 수 있음에 투자자께서는 유의해주시기 바랍니다.

2020년말 연결기준 당사의 부채비율은 86%로, 2019년말 79.1%대비 소폭 상승한 수준을 유지하고 있습니다. 태양광산업과 화학산업이 자본집약적이고 대규모 기간 산업임을 감안할 때, 향후 추가적인 자본적 지출이 발생할 가능성이 항시 존재하며, 이를 당사의 현금 및 현금성자산으로 전액 충당할 수 없을 경우 당사의 부채총계는 증가할 수 있으며, 이는 부채비율이 단기간에 상승할 수 있음을 의미합니다.

다만, 신고서 제출일 기준 디보틀네킹 및 유지비용을 제외 한 확정된 대규모 투자 관련 지출 예정내역은 존재하지 않으며

,
이
에 따라 부채비율이 단기간에 급격하게 악화될 가능성은 적을 것으로 판단됩니다.

한편, 당사의 유동비율은 2020년말 연결기준 236.8%로 2019년 255.4% 대비 소폭 하락하였으나, 여전히 유동부채 대비 유동자산의 규모가 높은 수준을 유지하고 있습니다. 당사의 2020년말 연결기준 차입금의존도는

37.37%로
, 전년의
32.88%대
비 소폭 상승 한 수준이며, 유동성차입금은 총차입금의
32.53%
를 차지하고 있습니다. 2020년말 당사의 연결기준 현금 및 현금성자산 4,436억원과 단기금융자산 1,947억원을 고려했을 때 당사가 유동성 위기에 처할 가능성은 낮다고 판단되나, 은행권 차입금의 만기 연장 혹은 회사채 차환 및 자기자본을 통한 상환이 불가능할 경우, 또는 진행하고 있는 당사의 재무구조 개선 노력에 차질이 발생하여 당사가 유동성 차입금 대비 여유자금을 일정 수준으로 유지하지 못할 수 있습니다. 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

[연결기준 주요 재무안정성 지표]

(단위: 백만원)

구분
2020년
2019년
2018년

자산총계
4,437,236
4,811,212
5,659,590

유동자산
2,036,042
2,160,672
2,018,703

부채총계
2,051,507
2,125,488
2,167,025

유동부채
859,670
845,846
1,092,899

자본총계
2,385,729
2,685,723
3,492,565

부채비율
85.99%
79.14%
62.05%

유동비율
236.84%
255.45%
184.71%

총차입금
1,658,093
1,582,007
1,508,764

유동성차입금
539,415
415,973
705,771

비유동성차입금
1,118,678
1,166,034
802,993

차입금의존도
37.37%
32.88%
26.66%

유동성차입금 비중
32.53%
26.29%
46.78%

현금및현금성자산
443,551
487,553
744,271

단기금융자산
194,669
247,413
222,415

자료: 당사 사업보고서

주1) 주요 재무비율 산정 방식은 아래와 같습니다.
- 부채비율 = 부채총계 ÷ 자본총계
- 유동비율 = 유동자산 ÷ 유동부채
- 차입금의존도 = 총차입금 ÷ 자산총계
- 유동성차입금 비중 = 유동성차입금 ÷ 총차입금

한편, 당사의 2020년말 별도기준 부채비율은 44.3%로, 2019년 46.1%와 유사한 수준을 유지하고 있습니다. 2020년말 별도기준 당사의 유동비율은 146.1%로 2019년
158.2%

대비 소폭 하락하였으나, 여전히 유동자산이 유동부채의 규모 보다 높아 양호한 수준을 유지하고 있습니다. 당사의 2020년말 별도기준 차입금의존도는 22.3%로, 전년의 22.0%과 유사한 수준이며, 유동성차입금 비중은 39.9%로, 2019년 43.3% 대비 소폭 하락했습니다. 2020년말 당사의 별도기준 현금 및 현금성자산 2,062억원과 단기금융상품 1,776억원을 고려했을 때 당사가 유동성 위기에 처할 가능성은 낮다고 판단됩니다.

[별도기준 주요 재무안정성 지표]

(단위: 백만원)

구분
2020년
2019년
2018년

자산총계
3,368,975
3,796,678
4,757,819

유동자산
791,858
1,020,694
1,329,565

부채총계
1,034,656
1,198,823
1,412,394

유동부채
541,975
645,108
773,867

자본총계
2,334,319
2,597,855
3,345,426

부채비율
44.32%
46.15%
42.22%

유동비율
146.11%
158.22%
171.81%

총차입금
752,058
833,507
868,780

유동성차입금
300,062
361,173
478,454

비유동성차입금
451,995
472,334
390,326

차입금의존도

22.32%
21.95%
18.26%

유동성차입금 비중

39.90%
43.33%
55.07%

현금및현금성자산
206,223
149,600
338,974

단기금융자산
177,592
235,228
221,575

자료: 당사 사업보고서

주1) 주요 재무비율 산정 방식은 아래와 같습니다.
- 부채비율 = 부채총계 ÷ 자본총계
- 유동비율 = 유동자산 ÷ 유동부채
- 차입금의존도 = 총차입금 ÷ 자산총계
- 유동성차입금 비중 = 유동성차입금 ÷ 총차입금

당사의 2020년말 및 2019년말 연결 및 별도기준 차입금 상세내역은 아래와 같습니다.

[연결기준 차입금 상세내역]

(단위: 천원)

구 분
차입처
이자율(연, %)
2020년
2019년

(단기금융부채)

단기차입금
신한은행 외
0.49 ~ 4.6
157,734,280
177,629,614

유동성장기부채 (주1)
KB증권 외
1.75 ~ 6.37
381,795,537
238,558,562

현재가치할인차금
-
-
(76,463)
(85,671)

사채할인발행차금-사채
-
-
(38,198)
(129,342)

소 계
539,415,156
415,973,163

(장기금융부채)

장기사채
KB증권 외
2.17 ~ 3.03
230,000,000
250,000,000

사채할인발행차금-장기사채
-
-
(660,960)
(644,523)

장기차입금
OCBC 외

1.70
~ 6.37

889,969,725
917,432,003

현재가치할인차금
-
-
(631,236)
(753,289)

소 계
1,118,677,529
1,166,034,191

합 계
1,658,092,685
1,582,007,354

자료: 당사 사업보고서

[별도기준 차입금 상세내역]

(단위: 천원)

구 분
차입처
이자율(연, %)
2020년
2019년

(유동 단기금융부채)

단기차입금
신한은행 외

0.49%
~ 3.02%

126,558,515
150,820,402

유동성장기부채
KB증권 외

1.75% ~
2.89%

173,541,979
210,482,428

사채할인발행차금-사채
-
-
(38,198)
(129,342)

소 계
300,062,296
361,173,488

(비유동 장기금융부채)

장기사채
KB증권 외
2.17% ~ 3.03%
230,000,000
250,000,000

사채할인발행차금-장기사채
-
-
(660,960)
(644,523)

장기차입금
OCBC 외
1.70% ~ 3.15%
222,656,400
222,978,356

소 계
451,995,440
472,333,833

합 계
752,057,736
833,507,321

자료: 당사 사업보고서

한편, 한국은행이 2020년 10월 발표한 "2019년 기업경영분석상의 동종업종 대기업 평균 재무안정성 지표"와 비교할 때 당사의 2020년말 연결기준 재무안정성은 부채비율 86%, 차입금의존도 37.4%, 유동부채비율 36.0%로, 2019년 기초화학물질 업종 평균(부채비율: 53.7%, 차입금의존도: 21.3%,
유동부채비율

: 30.2%) 대비 소
폭 열
위한 수준입니다.

그러나 당사는 2020년말 별도기준
부채비율(44.3%) 및 유동부채비율(23.2%)는 2019년 업종 평균대비 낮은 수준을 기록하였으며,

차입금의존도
(2
2.3%)
도
업종
평균과 유사한 수준을
기록하였습니다.

[기초화학물질 업종 평균 재무안정성 추이]

(단위: %)

구 분
2019년
2018년
2017년

부채비율
53.74
54.15
60.14

차입금의존도
21.28
20.42
21.31

유동부채비율
30.18
34.57
37.11

자료: 한국은행, 2019년 기업경영분석 (2020.10)

주) 동종업종은 산업분류코드 C201인 "기초화학물질"입니다.

당사와 비교가 가능한 화학업종내 회사로는 한화솔루션(AA-), 롯데케미칼(AA+), 이수화학(BBB-, 기업신용평가 기준) 등이 있습니다. 당사의 2020년말

연결기준 재무안정성은 롯데케미칼 대비 열위하며, 한화솔루션 및 이수화학 대비 다소 우수한 것으로 파악됩니다. 특히, 가장 유사한 등급군인 한화솔루션과 비교했을 때 당사의 부채비율 및 유동부채비율은 우수한 수준입니다. 

당사가 지속적으로 추진해 온 재무구조 개선 노력에 차질이 발생하거나, 신규 사업 추진에 필요한 외부 자금을 조달할 경우 당사의 차입금은 증가할 수 있습니다. 이에 따라 부채비율 및 차입금의존도 또한 현수준 대비 악화될 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

[연결기준 타사 재무안정성 추이]

(단위: %)

구 분
업체명
2020년
2019년
2018년

부채비율
당사
86.0%
79.1%
62.0%

한화솔루션
153.7%
170.1%
144.6%

롯데케미칼
41.4%
42.6%
53.6%

이수화학

229.7%

180.1%
132.5%

차입금의존도
당사
37.4%
32.9%
26.7%

한화솔루션

41.6%
43.3%
39.8%

롯데케미칼
17.9%
18.9%
23.7%

이수화학

45.9%

46.3%
40.8%

유동부채비율
당사
36.0%
31.5%
31.3%

한화솔루션

88.0%
100.4%
82.4%

롯데케미칼
20.9%
19.5%
29.2%

이수화학

170.5%

125.1%
103.1%

자료: 각사 사업보고서

[별도기준 타사 재무안정성 추이]

(단위: %)

구 분
업체명
2020년
2019년
2018년

부채비율
당사
44.3%
46.1%
42.2%

한화솔루션

85.6%
64.4%
51.8%

롯데케미칼
30.8%
25.6%
33.0%

이수화학

81.9%

66.7%
55.5%

차입금의존도
당사
22.3%
22.0%
18.3%

한화솔루션

33.5%
30.7%
23.1%

롯데케미칼
14.6%
13.8%
16.5%

이수화학

36.4%

29.6%
27.4%

유동부채비율
당사
23.2%
24.8%
23.1%

한화솔루션

42.1%
28.7%
28.9%

롯데케미칼
16.7%
12.6%
22.4%

이수화학

58.7%

51.8%
45.4%

자료: 각사 사업보고서

[현금흐름 관련 위험]

다.

2020년말 연결기준으로 당사의
영업활동으로 창출된 현금은 -746억원으로, 전년 영업활동으로 창출된 현금인 101억원 대비 악화 된 모습
입니다. 이는 앞서 기재된 바와 같이 군산공장의 가동 중단 및 사업재편,

COVID-19 사태로 인한 수익성 약화 등에 기인 하였습니다. 또한
당사는

COVID-19
사태 대비 및 종속회사등의 사업 확장을 위한
차입금 증가로 2020년말 연결기준 재무활동으로 인한 현금흐름은
769억원을
기록하였습니다.
투
자활동으로 인한 현금흐름의 경우
유형자산취득
의 감소 등으로 인해 62억원을 나타냈습니다. 신고서 제출일 현재 당사가 계획하고 있는 대규모(총자산의 20%이상)투자는 없으나,
추후에 신규 인수회사에 대한 사업 안정화 과정에서 발생하는 투자활동 지출 혹은 기타 경상적 지출이 발생할 수 있습니다. 향후
영업
활동으로 인한 현금흐름이 일정 수준 이상으로 발생하지 않을 경우 차입금이 증가하거나, 보유 현금 및 현금성자산이 감소할 수 있으므로, 투자자께서는 이점에 유의하시기 바랍니다.

2020년말 연결기준 당사의 영업활동으로 창출된 현금은 -746억으로, 전년 영업활동으로 창출된 현금인 101억원
대비 악
화 된 모습을 나타냈습니다. 2020년말 연결기준 당사의 투자활동으로 인한 현금흐름은
유형자산 취득
의 감소 등으로 인해 62억원을 기록하였
습니다.
재무활동으로 인한 현금흐름은 769억원을 기록하였는
데, 이는

COVID-19
사태 대비 및 종속회사등의 사업 확장을 위한 차입등에 기인 하였습니다.

당사의 2020년말 연결기준 현금 및 현금성자산은 약 4,436억원
입니다.

[연결기준 당사 요약 현금흐름표]

(단위: 백만원)

구분
2020년
2019년
2018년

영업활동으로 인한 현금흐름
(118,507)
(39,870)
676,513

투자활동으로 인한 현금흐름
6,211
(271,529)
(398,877)

재무활동으로 인한 현금흐름
76,905
42,657
(460,156)

외화환산으로 인한 현금의 변동
(8,610)
12,023
12,819

현금및현금성자산의 증가(감소)
(44,001)
(256,719)
(169,701)

기초 현금및현금성자산
487,553
744,271
913,973

기말 현금및현금성자산
443,551
487,553
744,271

자료: 당사 사업보고서

향후

COVID-19사태 장기화 등으로 인해 당사가 영위하고 있는 사업에 수익성
이 악화된다면

, 당사의 영업활동현금
유출이

발
생할
가
능성
이

있으며, 이는 당사의 전체 현금순유출을 더욱 심화시킬 수 있습니다. 또한, 당사의 지속적인 재무구조 개선 노력에 따라 재무활동으로 인한 현금 순유출
이 일
어
난다면 당사의 현금순유출 금액 증가를 유발할 가능성이 있습니다.

더불어, 당사가 영위하는 사업 혹은 사업 부문의 특성상 일정 수준 이상의 투자활동은 필수적이며, 신규 인수회사에 대한 사업 안정화에 따른 추가 지출이 발생할 가능성도 있습니다. 이에 따라, 향후 투자활동으로 인한 현금유출은 확대될 가능성이 있으며, 영업활동으로 인한 현금흐름이 그에 따라 증가하지 않을 경우 차입금이 증가하거나, 보유 현금 및 현금성자산이 감소할 수 있습니다. 투자자께서는 이점 유의하시어 투자에 임하여 주시기 바랍니다.

[운전자본 관련 위험]

라.
2020년말 당사의 연결기준 운전자본(평균 유동매출채권 + 평균 재고자산 - 평균 유동매입채무)은 1조 890억원 규모로 2019년말 9,741억원 대비 약 11.8% 가량 증가하였는데, 이는 평균 재고자산의 증가 및 평균 유동성 매입채무의 감소에 기인
합니다.

당사의
2020년말 연결기준 평균 재고자산은 2019년말의 7,255억원 대비 18.5% 가량 증가한 약 8,599억원을 기록
하였습니다.
이는 2019년 10월 DCRE의
HDC현대산업개발 컨소시엄과 공사도급 및 PM용역 기본계약
에 따라, 기존 유형자산으로 인식되었던 토지
가치(
3,907
억
원)
를 도
시개발에 사용되는 재고자산으로 계정 변경하였기 때문
입니다.

운전자본을 구성하는 요소 중 재고자산의 비중이 과중해지고 유동성 매출채권 등의 유동자산 비중이 과도하게 낮아질 경우, 당사의 자본 조달 및 운전자본 운영에 있어 제약으로 작용할 수 있습니다.
향후 당사가 영위하고 있는 사업 부문의 매출액 저하에 따른 재고자산의 급격한 증감 등 필요 운전자본의 예기치 못한 변동이 당사의 영업활동에 부정적인 영향을 가져올 수 있습니다.

2020년말 당사의 연결기준 운전자본(평균 유동매출채권 + 평균 재고자산 - 평균 유동매입채무)은 1조 890억원 규모로 2019년말 9,741억원 대비 약 11.8% 가량 증가하였는데, 이는 평균 재고자산의 증가 및 평균 유동성 매입채무의 감소에 기인합니다. 당사의 2020년말 연결기준 평균 재고자산은 8,599억원으로, 전년말 대비 18.5% 증가하였습니다. 한편, 2020년말 연결기준 당사의 평균 유동성매출채권은 3,556억원으로, 전년말 대비 12.3% 감소하였으며, 평균 유동성매입채무는 1,266억원으로, 전년말 대비 19.4% 감소하였습니다. 

[연결기준 주요 운전자본 추이]

(단위: 백만원)

구 분
2020년
2019년
2018년

유동성 매출채권
318,643
392,638
418,617

유동성 매출채권(평균)
355,640
405,627
464,839

재고자산
813,557
906,323
544,618

재고자산(평균)
859,940
725,470
451,482

유동성 매입채무
107,780
145,340
168,562

유동성 매입채무(평균)
126,560
156,951
166,135

매출액
2,002,517
2,605,142
3,112,144

운전자본
1,089,020
974,147
750,185

매출채권 회전율
5.63회
6.42회
6.70회

매출채권 회수기간
64.82일
56.83일
54.52일

자료:
당사

사업보고서
주1) 회전률은 매출액 기준이며, 각 운전자본은 전기 및 당기 평균액으로 계산하였습니다.
주2) 매출채권 회전율 및 매출채권 회수기간의 산식은 아래와 같습니다.
- 매출채권 회전율 : 매출액 / 유동성 매출채권(평균)
- 매출채권 회수기간 : 365일 / 매출채권 회전율

2020년말 연결기준 평균 재고자산의 증가는

2019년 10월 DCRE의

HDC현대산업개발 컨소시엄과 공사도급 및 PM용역 기본계약
에 따라, 기존 유형자산으로 인식되었던 토지가
치(
3,907
억원)를 도시개발에 사용되는 재고자산으로 계정 변경하였기 때문입니다.

한편, 폴리실리콘 업황 악화로 인해 당사는 2020년 2월 군산공장 폴리실리콘 생산중단을 결정하였고, 이로 인해 판매량 및 원료구매가 감소하자 2020년말 연결기준 당사의 매출채권 및 매입채무 또한 감소한 모습입니다.

당사의 매출채권 회전율은 2020년말 연결기준 5.63회, 2019년말 6.42회, 2018년말 6.7회로 5회~7회 수준을 유지하고 있으나, 점차 낮아지고 있어 매출채권의 회수기간이 길어지고 있습니다. 향후 매출채권 회수의 장기화로 회전율이 악화될 경우 당사의 유동성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

운전자본은 기업을 운영함에 있어 필요한 자금의 유동성을 측정하는 지수로서, 기업이 영업을 해나가는데 필요한 자금을 유지하기 위해 반드시 필요한 부분입니다. 그러나, 운전자본을 구성하는 요소 중 재고자산의 비중이 과중해지고 유동성 매출채권 등의 유동자산 비중이 과도하게 낮아질 경우, 당사의 자본 조달 및 운전자본 운영에 있어 제약으로 작용할 수 있습니다.

당사는 매출채권을 정상채권과, 연체 중이나 회수가능성이 높은 미손상채권, 회수가능성이 낮은 손상채권으로 구분하고 있습니다. 손상채권은 거의 대부분의 금액에 대해 대손충당금을 설정하여 대손처리하였기 때문에 장부에 손실이 반영되어 있지만, 정상 및 미손상채권에 대하여는 향후 회수 불능의 위험도 내재되어 있음을 감안하여야 합니다.

당사의 2020년말 연결기준 연체되었으나 손상되지 않은 매출채권 규모는 2019년말 대비

344억원 감소한 약
636
억원을 기록하였습니다. 2020년 연결기준 연체 중인 미손상 채권 중 비교적 단기인 3개월 이하의 매출채권은 약
397
억원으로 62.5%의 높은 비중을 차지하고 있으며, 3개월 초과 6개월 이하의 매출채권은 약 88억원으로 연체 중인 미손상 채권의 13.8%를 차지하고 있습니다. 한편, 6개월 초과의 매출채권은 2020년 연결기준 약
151억원으로 연체 중인 미손상 채권의
23.8%의
비중을 차지했습니다. 이는 2019년 연결기준 6개월 초과 매출채권의 비중 48.2% 대비 개선된 모습입니다. 그러나 향후 매출처의 영업악화로 매출채권의 회수가능성이 급격히 저하될 경우, 이는 대손으로 이어져 당사의 손익과 현금흐름에 악영향을 줄 수 있습니다. 

[연결기준 매출채권 회수가능성 분류]

(단위: 백만원)

구 분
2020년
2019년
2018년

연체되지 않은 채권
260,212
303,893
258,453

연체되었으나 손상되지 않은 채권
63,619
97,985
163,752

3개월 이하
39,733
37,311
45,626

3개월 초과 6개월 이하
8,752
13,466
11,197

6개월 초과
15,134
47,208
106,929

개별적으로 손상된 채권
6,045
6,051
6,934

합 계
329,876
407,929
429,139

자료: 당사 사업보고서

한편, 2020년 연결기준 당사의 재무상태표 상의 매출채권과 미수금에는 각 112억원, 100억원의 대손충당금이 설정되어 있습니다. 당사는 개별적으로 손상된 채권을 파악하고 동시에 과거 대손경험률과 장래 대손 예상액을 기초로 채권의 손상 평가를 통하여 대손충당금을 설정하고 있습니다. 특히, 과거의 대손경험률에도 불구하고 회수가 불가능하다고 판단되는 거래처에 대한 잔액은 100% 대손충당금을 설정하고 있습니다. 그러나, 현 시점에서 손상되지 아니하였다고 평가되는 정상 채권 중에서도 장래의 급격한 시장 환경 악화 등은 감안되지 않았으므로 장래에 대손처리가 될 수도 있는 위험을 감안하시기 바랍니다. 

[연결기준 대손충당금 설정 현황]

(단위: 백만원)

구 분
계정과목
채권금액
손실충당금
손실충당금
 설정률

2020년
매출채권
329,876
11,233
3.41%

단기대여금
17
-
-

미수금
19,807
10,046
50.72%

미수수익
839
-
-

장기대여금
3,296
-
-

장기미수금
-
-
-

보증금
2,072
-
-

장기매출채권
-
-
-

장기기타채권
22,374
-
-

합 계
378,280
21,279
5.63%

2019년
매출채권
407,929
15,291
3.75%

단기대여금
25
-
-

미수금
21,347
5,272
24.70%

미수수익
1,021
-
-

장기대여금
3,547
-
-

장기미수금
-
-
-

보증금
2,748
-
-

장기매출채권
-
-
-

장기기타채권
20,148
-
-

합 계
456,765
20,563
4.50%

2018년
매출채권
429,076
10,459
2.44%

단기대여금
44
-
-

미수금
18,980
5,042
26.57%

미수수익
1,641
-
-

장기대여금
105
-
-

장기미수금
3,354
-
-

보증금
4,400
-
-

장기매출채권
63
30
47.43%

장기기타채권
14,180
-
-

합 계
471,843
15,531
3.29%

자료: 당사 사업보고서

한편, 당사의 2020년말 연결기준 재고자산 보유기간은 167일로 2019년 103일, 2018년 60일 대비 증가하였습니다. 당사의 2020년 연결기준 평균 재고자산은 2019년말의 7,255억원 대비 18.5% 가량 증가한 약 8,599억원을 기록하였습니다.
이는 2019년 10월 DCR
E의
HDC현대산업개발 컨소시엄과 공사도급 및 PM용역 기본계약
에 따라, 기존 유형자산으로 인식되었던 토지가치(
3,907
억
원)를 도시개발에 사용되는 재고자산으로 계정 변경하였기 때문입니다.
이에 따라 재고자산 보유기간은 2019년말 및 2018년말 대비 크게 증가하였습니다. 향후 업황 개선 및 매출액 증감 추이, 추가적인 사업부문 구조조정에 따라 재고자산 보유량이 변동될 가능성이 있으며, 이는 당사 및 연결종속회사의 자금 부담으로 작용할 수 있으니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[연결기준 재고자산회전율 및 보유기간]

(단위: 백만원)

구분
2020년
2019년
2018년

매출원가
1,873,995
2,565,110
2,746,372

기말 재고자산
813,557
906,323
544,618

평균 재고자산
859,940
725,471
451,482

재고자산 회전율
2.18회
3.54회
6.08회

재고자산 보유기간
167일
103일
60일

자료: 당사 사업보고서
주) 재고자산 회전율 및 재고자산 보유기간의 산식은 아래와 같습니다.
- 재고자산 회전율 : 매출원가 / 평균 재고자산
- 재고자산 보유기간 : 365일 / 재고자산 회전율

[연결기준 부문별 재고자산 현황]

(단위: 백만원)

사업부문
계정과목
2020년
2019년
2018년

베이직케미컬
부문
상 품
11,068
36,795
18,972

제 품
92,529
121,834
121,966

반 제 품
124
550
1,134

원 재 료
33,790
49,286
90,185

저 장 품
57,135
59,570
54,649

기타의재고자산
10,113
10,505
24,653

소 계
204,758
278,539
311,561

카본케미컬
부문
상 품
1,652
3,195
5,854

제 품
34,690
69,474
79,705

원 재 료
37,893
50,006
50,121

저 장 품
4,399
2,874
3,329

기타의재고자산
3
270
2,332

소 계
78,637
125,819
141,341

에너지솔루션
부문
상 품
759
5,347
1

제 품
3,333
9,779
20,521

반 제 품
6,641
8,960
-

재 공 품
26,931
2,163
18

원 재 료
9,267
13,748
11,283

저 장 품
4,562
7,525
3,329

기타의재고자산
10,402
20,663
26,492

소 계
61,896
68,184
61,643

기타 부문
상 품
693
365
413

제 품
1,598
4,321
2,147

반 제 품
15
-
-

원 재 료
769
492
39

저 장 품
81
52
32

용 지
460,577
416,628
-

기타의재고자산
4,532
11,923
27,442

소 계
468,265
433,781
30,073

합 계
상 품
14,172
45,701
25,241

제 품
132,151
205,408
224,339

반 제 품
6,780
9,510
1,134

재 공 품
26,931
2,163
18

원 재 료
81,719
113,532
151,628

저 장 품
66,176
70,019
61,339

용 지
460,577
416,628
-

기타의재고자산
25,049
43,361
80,919

소 계
813,557
906,323
544,618

자료: 당사 사업보고서

당사는 재고자산의 평가에 있어 시가가 취득원가보다 하락하는 경우 저가법을 사용하여 재고자산을 평가하고 있으며, 2020년말 연결기준 재고자산의 평가 결과 취득원가의 약 3.35%
에 해당하는 금액을 평가충당금으로 계상하였습니다. 전기 대비 평가충당금의 증감과 관련한 손익은 당기 매출원가에 포함되는 바, 이와 같이 제품 등의 시가가 하락하는 경우 평가손실이 발생하며, 이를 매출원가에 반영하므로 손익에 악영향을 줄 수 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 

[연결기준 재고자산 현황]

(단위: 백만원)

구 분
2020년
2019년
2018년

평가전금액
평가충당금
장부가액
평가전금액
평가충당금
장부가액
장부가액
평가전금액
평가충당금

상품
14,418
(247)
14,172

50,156

(4,454)

45,701

26,231

(990)

25,241

제품
150,283
(18,132)
132,151

250,040

(44,632)

205,408

263,220

(38,881)

224,339

반제품
9,753
(2,973)
6,780

9,859

(349)

9,510

1,134

-

1,134

재공품
26,931
-
26,931

2,163

-

2,163

18

-

18

원재료
83,295
(1,576)
81,719

114,065

(534)

113,532

153,404

(1,776)

151,628

저장품
71,471
(5,294)
66,176

71,928

(1,909)

70,019

61,810

(471)

61,339

용지
460,577
-
460,577

416,628

-

416,628

-

-

-

기타의
재고자산
25,049
-
25,049

43,361

-

43,361

80,919

-

80,919

합 계
841,778
(28,221)
813,557

958,201

(51,878)

906,323

586,736

(42,118)

544,618

자료: 당사 사업보고서

한편, 당사의 주요 원료 구매처는 SK에너지, 현대오일뱅크 등이며, 장기공급계약 등을 통해 원재료를 안정적으로 공급받고 있습니다. 이외에도 미국, 일본 등지에서 안정적으로 원료를 조달하고 있습니다. 주요 원재료의 현황은 다음과 같습니다.

[주요 원재료 가격변동추이]

(단위 : USD/MT)

사업 부문
품 목
구체적 용도

2020년

2019년

2018년

주요 구매처
특수관계여부
비고

베이직

케미컬

Naphtha
과산화수소 등
원료
380
524
623
현대오일뱅크 등
-

CNF Japan
의 산술평균

(Platts weekly price)

카본
케미컬
FCC
C/B 원료
288
417
435
SK 에너지, 
현대오일뱅크 등
-

FCC 가격이 연동되는
중질유 FO 180 CST 3.5%

FOB Singapore의 산술평균
(Platts weekly price)

자료: 당사 사업보고서

[유형자산 관련 위험]

마.
당
사의 2020년말 연결기준 유형자산 규모는 1조 7,102억원으로, 총자산의 38.5%를 구성하고 있습니다.
2020년말 연결기준 당사가 인식한 유형자산의 감가상각비는

1,322
억원
이며, 전년 3,051억원 대비 감소하였습니다.
당사는
2019년 7,637억원에

유형자산 손상차손에

이어 2020년말 연결기준 2,602억원의 추가 유형자산 손상차손을 인식 하였습니다
. 이는
2020년 2월 군산공장 가동중단 결정으로 폴리실리콘 사업부의 유형자산에 대한 평가 결과 회수가능액
이 장부금액에 크게 미달하면서 2019년 약 7,463억원의 손상차손을 인식
하였기
때
문입니
다.
당사가 영위하는 산업은 장기간의 건설기간이 소요되는 장
치산업적 성격을 갖고 있기에 대규모 투자자금이 소요되며,
추후 예상하지 못하는 시장수급상황에 따라 당사 사업환경이 악화된 상황에서 지속적인 고정비 부담으로 당사 수익성에 영향을 미칠 가능성
이 존재하오니, 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

당사가 영위하는 주요 사업 부문인 태양광산업, 무기화학산업 및 발전 산업은 사업초기 대규모 투자자본이 소요되는 산업 특성상 총자산에서 유형자산이 차지하는 비중이 비교적 큰 편입니다. 당사의 2020년말 연결기준 유형자산 금액은 1조 7,102억원의 규모로, 총자산 4조 4,372억원의 약 38.5%에 이르고 있습니다.

[연결기준 유형자산 계정별 내역]

(단위: 백만원)

구분
2020년
2019년
2018년

토지
384,177
365,401
584,468

건물및구축물
382,736
437,889
664,190

기계장치
847,153
903,701
1,405,303

기타의유형자산
14,463
13,848
10,215

건설중인자산
81,663
321,019
592,893

합계
1,710,192
2,041,857
3,257,068

자료: 당사 사업보고서

태양광산업 및 화학산업은 장치산업으로, 유형자산에 대한 대규모 투자가 발생하여 투자초기에는 감가상각비 비중이 높은 특징을 가지고 있습니다. 당사의 2020년 유형자산 감가상각비는
1,322억원이며, 전년 3,051억원 대비 감소하였습니다. 감가상각비는 현금흐름에는 영향을 주지 않지만 매년 대규모의 회계적 고정비용을 발생시킵니다. 따라서 고정비용에 의한 영업레버리지가 크게 나타나는 바, 태양광 산업 내 수급불균형 등의 지속 및 제품가격 하락, 그리고 이로 인한 당사 매출규모가 축소될 경우 당사의 수익성이 급격히 악화될 수 있습니다. 

[연결기준 유형자산 감가상각비 추이]

(단위:백만원)

구 분
2020년
2019년
2018년

감가상각비
132,225
305,073
298,189

자료: 당사 사업보고서

당사는 매 보고기간 말 마다 자산의 손상징후가 있는지 검토하여, 손상징후가 있는 경우 회수가능액을 추정하여 회수가능액이 자산의 장부가액보다 낮은 경우 손상차손을 인식하고 있습니다. 당사의 최근 사업연도 손상차손 인식내역은 다음과 같습니다.

[연결기준 유형자산 손상차손 인식 내역]

(단위:백만원)

구분
토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

2020년
(325)
(34,594)
(3,840)
(4)
(221,474)
(260,236)

2019년

-

(220,113)

(462,913)

(68)

(80,600)

(763,693)

2018년

-

-

(412)

-

(11,633)

(12,044)

자료: 당사 사업보고서

당사는 2019년 폴리실리콘 사업부의 유형자산에 대한 경제성 평가를 수행하였으며 폴리실리콘 가격하락, 시장수요공급상황 등을 고려할 때 지속적인 수익 창출 가능성은 높지 않다고 판단하여 군산공장의 가동중단을 결정하였습니다. 이를 기초로 당사는 개별자산에 대한 회수가능가액을 추정하여 손상평가를 수행하였습니다. 폴리실리콘 사업부의 유형자산에 대한 손상평가 결과 회수가능액이 장부금액에서 중요하게 미달하여 7,463억원의 손상차손을 인식하였습니다. 뿐만 아니라, 종속회사인 OCI China Co., Ltd.는 그의 종속회사인 Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.의 사업에서 자산손
상 징후가 존재하여 109억원을 손상차손으로 인식하였으며, 종속회사인 OCI스페셜티(주)
도 사업에서 자산손상 징후가 존재하여
59억을 유형자산 손상차손을 인식하
면서 2019년 연결기준 총 7,637억원의 유형자산
손상차손을 인식하였습니다.

2020년 2월 11일 생산중단 결정된 당사 군산공장 폴리실리콘 일부 생산시설과 2016년 5월 3일 투자 철회 공시되어 건설중인자산에 포함되어 있던 시설을 변화된 사업환경에 기초하여 재검토한 결과 회수가능액이 장부금액에서 중요하게 미달하여 2,454억원의 손상차손을 추가인식 하였습니다. 또한, 종속회사인 OCI China Co., Ltd. 및 그 종속회사인 Tangshan OCI Chemical Co., Ltd. 및 Shandong OCI Co., Ltd.의 사업에서 자산손상 징후가 존재하여 77억원을 유형자산손상차손으로 인식하였습니다.

[투자판단 관련 주요경영사항(2020.02.11) 공시]

1. 제목
2019 사업연도 결산에 관한 사항

2. 주요내용
- 2019 사업연도 결산 결과, 폴리실리콘 사업부문의 유형자산 손상차손이 7,505억 원 발생하였습니다. 

- 손상차손 금액은 외부 전문기관의 평가 결과와 회사 자체적인 검토 등을 거쳐 산출하였습니다. 

- 손상차손 금액은 2018 사업연도 연결 자기자본(3조 4,926억원)의 약 21%에 해당합니다.

3. 이사회결의일(결정일) 또는 사실확인일
2020-02-11

- 사외이사 참석여부
참석(명)
5

불참(명)
0

- 감사(사외이사가 아닌 감사위원) 참석여부
-

4. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

- 상기 유형자산 손상차손은 회계상 평가손실이며 실제 현금 유출과는 무관합니다. 
- 상기 실적은 자체결산 자료이므로, 향후 외부감사인의 감사결과에 따라 변동될 수 있습니다.

※ 관련공시
-

자료:
전자공시시스템(dart.fss.or.kr)

당사가 영위하는 산업은 장기간의 건설기간이 소요되는 장치산업적 성격으로 인해 수요변화에 맞추어 즉각적인 공급량 조절이 쉽지 않습니다. 따라서, 최근

COVID-19에 따른 수급 차질 등과 같이 예상하지 못한 시장 수급상황의 변동에 의해 예상 조업도를 크게 하회하는 생산, 판매가 이뤄질 경우 고정비 부담으로 인해 당사의 수익성에 영향을 미칠 수 있으며, 손상징후로 판단될 경우 손상차손의 인식으로 인해 당사의 수익성이 이중으로 악화될 위험이 있는 점, 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 

[
외환 손익 관련 위험]

바.
2020년말 별도기준 당사의 수출 비중은 61.1%로 높은 비중을 유지하고 있으며, 수출 지역 역시 다변화 되어있어 환율 변동 위험은 향후 더욱 증가할 수 있습니다. 당사는 외화채무 지급액 및 회수액의 환위험을 회피하고자 통화선도계약을 체결하고 있으며,
2020년말 연결기준 당사의 파생상품 관련 거래 및 평가

순손실은 약 16억원

입니다. 이렇듯
당사의 수익성은 환율 관련 리스크에 노출되어 있으며, 대내외 요인에 따른 환율 변동성 확대는 당사의 수익성 악화를 초래할 가능성이 존재하오니, 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

당사는 원재료 매입과 제품 판매 시 외화거래 금액 비중이 높아 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 원재료 가격은 시장의 경쟁 정도 및 수급상태와 환율변동 및 유가변동에 따라 영향을 받고 있습니다. 당사의 수출 비중은 별도기준으로 2018년 72.5%, 2019년 70.6%로, 당사의 매출에서 차지하는 비중의 절반 이상이며, 2020년말 별도기준 61.1%로 여전히 높은 비중을 유지하고 있습니다. 그 지역 또한 다변화되어 있어 향후 해외 수출 비중이 증가할 경우 추가적인 환율 변동 위험에 노출될 수 있습니다.

[별도기준 판매경로별 매출액 비중]

(단위: %)

구 분
직판
내수판매상
수출
기타(임대 등)

2020년

20.1
17.1
61.1
1.7

2019년
15.1
13.6
70.6
0.7

2018년
12.7
13.3
72.5
1.5

자료: 당사 사업보고서

당사는 외환위험, 특히 주로 미국 달러화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래 예상거래, 인식된 자산과 부채와 관련하여 발생하고 있습니다. 이에 따라, 당사는 금융기관과의 통화선도 거래를 통해 인식된 자산과 부채로 인해 발생하는 외환위험을 관리하고 있습니다.
2020년말 별도 기준 당사의 외화 표시자산 및 부채는 아래와 같으며, 2020년말 자산총계
대비
5.87%

, 부채총계 대비
18.30%

입니다.

[2020년 별도 기준 외화 표시 자산 및 부채]

(단위: 백만원)

구 분
자산
부채

USD
194,762
189,012

EUR
375
300

JPY
2,272
41

CNY
427
-

TWD
-
-

합 계
197,836
189,353

자료: 당사 사업보고서

당사는 환율 변동에 따른 이익의
변동 가능성을 최소화하고, 경영의 안정성을 도모하기 위해 환위험을 관리하고 있습니다. 당사의 환위험관리 기본원칙은

①
외환거래는 환위험을 축소하고 안정적 경영이익을 확보하기 위하여 실행되어야 하며 , 투기적 거래는 금지하고,
②
환위험 관리 시 대내적 환관리 기법을 우선 사용하고 , 대내적 관리기법에 의해 제거되지 못한 환위험은 대외적 환관리 기법을 활용하여 축소하는 것을 원칙으로 하고 있습니다. 

당사는 1998년 6월부터 외화운영규정을 정하여 외환 리스크관리규정과 한도를 설정하고 이에 따라 환위험 관리를 시행하고 있습니다. 환위험관리의 내부통제를 위해 조직과 권한을 분리시켜 환위험을 관리하고 있으며, 2020년 연결기준 당사
의 외환 관련
순이
익은 약 56억원입니다.

당사는 외화로 표시된 통화를 이용하여 거래를 하고 있기 때문에 환율변동위험에 노출되어 있으며, 내부적으로 외화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 한편, 당사는 외화채무 지급액과 외화채권 회수액의 환위험을 회피하기 위하여 통화선도계약을 체결하는 정책을 가지고 있습니다. 

[연결기준 외환 관련 손익의 내역]

(단위 : 백만원)

구 분
2020년
2019년
2018년

외환차익
26,976
38,326
52,117

외화환산이익
16,820
7,612
4,967

외환차손
(29,221)
(36,775)
(45,385)

외화환산손실
(9,005)
(7,930)
(11,754)

합계
5,570
1,233
(55)

자료: 당사 사업보고서

당사의 파생상품 관련 손익의 내역은 아래와 같으며, 2020년말 연결기준 당사의 파생상품 관련 순손실은 약 16억원입니다.

[연결기준 파생상품 평가손익의 내역]

(단위 : 백만원)

구 분
2020년
2019년
2018년

파생상품거래이익
5,687
4,087
1,986

파생상품평가이익
301
1,223
107

파생상품거래손실
(7,208)
(9,824)
(1,459)

파생상품평가손실
(370)
(411)
(77)

합계
(1,590)
(4,924)
557

자료: 당사 사업보고서

당사의 2020년말 연결기준 원-달러 파생상품 잔액은
선물환 매도 23,935천달러로, 환율 50원 변동 시 1,197백만원의 이익 혹은 손실이 발생합니다. 파생상품 전액은 선물환 거래로서, 아래와 같이 직선 모양의 명확한 손익구조를 가지고 있습니다.

[2020년 연결기준 파생상품 손익(KRW/USD)]

2020년 파생상품 손익.jpg
2020년 파생상품 손익(KRW/USD)

자료: 당사 사업보고서

당사의 2020년말 MYR/USD 파생상품 잔액은 선물환 매수 45,000천달러로, 환율 0.10링깃 변동시 약 4.5백만링깃의 이익 또는 손실이 발생하는 구조입니다. 파생상품 전액은 선물환 거래로서, 아래와 같은 직선 모형의 명확한 손익구조를 갖고 있습니다.

[2020년 연결기준 파생상품 손익(MYR/USD)]

파생상품 손익(myr).jpg
2020년 파생상품 손익(MYR/USD)

자료: 당사 사업보고서

2020년말 연결기준 당사의 미결제된 통화선도계약 내역은 다음과 같습니다. 

[2020년말 연결기준 미결제된 통화선도계약 내역]

거래처
거래건수
매도금액
매수금액
약정환율

신한은행
7
USD
13,529,698
-
-
1,082.50 ~ 1,106.30

농협은행
5
USD
8,748,053
-
-
1,089.75 ~ 1,119.40

국민은행
1
USD
1,657,190
-
-
1,088.51

Standard Chartered
BankMalaysia Berhad
1
-
-
USD
45,000,000
USD/MYR 4.1170

합 계
14
USD
23,934,941
USD
45,000,000
-

자료: 당사 사업보고서

당사의 주요 원재료 가격은 환율에 영향을 받습니다. 이에 당사는 외환위험, 특히, 달러화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 원화가 약세일 경우 해외로부터 수입하는 원재료의 가격이 상승하여 제조원가 상승을 초래하기 때문에 당사의 수익성을 악화시킬 수 있습니다. 반면 원화가 강세일 경우 수출제품의 가격경쟁력 약화를 초래할 뿐만 아니라, 수출로 취득한 매출채권 및 외화현금의 원화 환산 금액이 하락하여 당사의 매출 하락을 야기할 위험 또한 존재합니다.

[KRW/USD 환율 추이]

원-달러 환율추이.jpg
원-달러 환율추이

자료: 서울외국환중개

2020년 2월 이후 원달러 환율은

COVID-19
확산에 따른 경기위축, 각국 통화정책 등

다양한 변수로 인해 변동성이 확대된 상태입니다. 당사의 환위험헷지 전략에 따라 환율 변동이 당사의 손익에 미치는 영향은 크지 않으나 향후 환율의 급격한 변동 시 매출액 및 원가 모두 환율에 연동되므로 충분한 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다.

[계열회사 관련 위험 - 특수관계인에 관한 사항]

사.
2020년말 별도기준 당사의 특수관계자를 통한 매출은 약 1,543억원으로, 총매출의 12.6%를 차지

하고 있어
특
수관
계자에
대한
매
출
의존도
는 높지않은 것으로 판단됩니다. 한편,
당사의 2020년말 별도기준 특수관계자에 대한 총 대여금은
691억
원
가량으로, 2019년말
677억원
대비
1.94%
가량 증가
하였습니다. 또한

2020년말 별도기준 당사가 특수관계자에게 제공하고 있는
계약
이행보증 및 지급보증액의 규모는
약 1조 1,521억원으로

당사의 별도기준 자산총계 대비 34.2%로 다소 높은 수준
입니다.
따라서 향후

대여금 및 보증을 제공받은 종속기업들
의 재무현황이 악화될 경우,

대여금의 회수지연 및 당사의 보증 이행으로 인한 자금유출을 초래하여 유동성에 부담으로 작용할 수 있습니다.

당사는 OCI Enterprises Inc. 등 53개의 종속회사를 연결대상으로 하고 있으며, (주)OCI-Ferro 등 9개 법인을 관계 및 공동기업으로 두고 있습니다. (특수관계자에 관한세부 내역은 본 신고서 내 '제2부 발행인에 관한 사항 - Ⅸ. 이해관계자와의 거래내용- 1. 주요 특수관계자 현황'을 참고하시기 바랍니다.)

[별도기준 특수관계자 현황]

구 분
회사명

종속기업
OCI Enterprises Inc., OCI Peroxygens LLC, OCI Alabama LLC,
OCI Energy LLC, OCI Solar Power LLC, Mission Solar Energy LLC,
OCI ALAMO 1 LLC, OCI ALAMO 2 LLC, Cornerstone Power Holmdel LLC,
OCI Solar San Antonio LLC, OCI Solar San Antonio 2 LLC, ERCAM Trackers LLC,
OCI Solar Lavonia LLC, OCI Construction LLC, OCI Development Holding Corporation,
OCI San Antonio Crown LLC (구, OCI San Antonio Corona LLC),
OCI Crown LLC (구, OCI Corona LLC),
OCI Bio Investments LLC, OCI San Antonio Sunshiner LLC,
OCI San Antonio Sol LLC, OCI Investments Corp., OCI Sol LLC, OCI Sunshiner LLC,
OCI Bio Investments II LLC, OCI San Antonio Sunray LLC, OCI Sunray LLC,
OCI San Antonio LoneSun LLC, OCI LoneSun LLC,
OCI San Antonio Comanche Solar LLC, OCI Comanche Solar LLC,
OCI San Antonio Stillhouse Solar LLC, OCI Stillhouse Solar LLC,
OCI Vietnam Co., Ltd., (주)디씨알이, OCI스페셜티(주), ELPION Silicon Sdn. Bhd.,
OCI정보통신(주), OCI Japan Co., Ltd., OCI China Co.,Ltd.,
Tangshan OCI Chemical Co., Ltd., Shandong OCI Co., Ltd.,
Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd., Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.,
OCI Global Ltd., OCI Solar(China) Co., Ltd.,
OCI (Wuxi) Solar Power Co., Ltd., OCI (Jiaxing) Solar Technology Co., Ltd.,
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.,
Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.,
OCI SE(주), OCI 파워(주), OCIM Sdn. Bhd., 오씨아이드림(주)

관계기업 및 
공동기업
(주)OCI-Ferro, 행복도시태양광발전소(주), 현대오씨아이(주),
Sun Action Trackers LLC, 비앤오바이오(주), (주)에스엔바이오사이언스,
Philko Peroxide Corporation, Philko-Chem Logistics, Inc., (주)피앤오케미칼

기타특수관계자
(주1)
(주)유니드글로벌상사, (주)유니드, (주)유니드엘이디

기타특수관계자
(주1,2)
SGC에너지(주), SGC이테크건설(주), SGC솔루션(주),
SGC그린파워(주), SGC디벨롭먼트(주)

자료: 당사 사업보고서
주1) 기타특수관계자는 한국채택국제회계기준 제1024호문단 9 에서 정의하는 특수관계자에는 해당하지 않으나, 공정거래위원회가 지정한 대규모기업집단 소속회사간의 거래는 특수관계자간 거래내역으로 주석공시하는 것이 타당하다는 증권선물위원회의 의결사항에 따라 공시하고 있습니다.
주2) 당기 중 분할합병으로 인하여 기존의 기타특수관계자가 다음과 같이 변경되었습니다.
(주)이테크건설은 SGC이테크건설(주)으로 사명을 변경하였고, 군장에너지(주)는 구,삼광글라스(주)에 흡수합병되어 소멸되었고, SGC솔루션(주)는 구,삼광글라스에서 물적분할되어 신규 설립되었고, 구,삼광글라스(주)는 군장에너지(주) 및 (주)이테크건설의 투자부문을 흡수합병하고 SGC에너지(주)로 사명을 변경하였고, 에스엠지에너지(주)는 SGC그린파워(주)로 사명을 변경하였고, 에스지개발(주)는 SGC디벨롭먼트(주)로 사명을 변경하였습니다.

당사의 2020년말 기준 특수관계자에 대한 매출 등의 수익거래 현황은 다음과 같습니다.

[별도기준 특수관계자를 통한 수익 거래 등 내역]

(단위: 백만원)

연도
구분
매출
배당금수익
기타수익
합계

2020년
종속기업
30,972
9,022
4,660
44,654

관계기업 및 공동기업
15,544
536
9,483
25,562

기타특수관계자
107,763
0
2,403
110,166

합 계
154,279
9,557
16,546
180,382

2019년
종속기업
32,067
12,652
4,010
48,728

관계기업 및 공동기업
11,393
196
0
11,589

기타특수관계자
124,412
0
5,208
129,620

합 계
167,871
12,848
9,218
189,937

2018년
종속기업
79,299
2,895
8,710
90,904

관계기업 및 공동기업
17,446
251
1
17,697

기타특수관계자
173,428
98
5,816
179,343

합 계
270,173
3,244
14,527
287,944

2020년말 별도기준 당사의 특수관계자를 통한 매출은 약 1,543억원으로, 2020년말 별도기준 매출액인 1조 2,220억원의 12.63%을 차지합니다. 이는 2019년말 별도기준 특수관계자를 통한 매출 1,679억원 대비 감소한 수치이나, 당사의 전체 매출액 감소에 따라 매출 비중은 전년 9.5% 대비 상승한 모습입니다. 그러나 당사의 경우 특수관계자를 통한 매출비중이 전체 매출에서 대비 높지 않은 수준으로, 특수관계자에 대한 매출액이 당사에 미치는 영향은 제한적인 것으로 판단됩니다. 

한편, 2020년말 기준 당사가 현재 연결대상 종속회사에 제공한 대여금 현황은 다음과 같습니다.

[별도기준 대여금 내역]

(단위: 백만원)

특수관계자명

계정과목

기초

증가

감소

기말

2020년

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.
장기대여금
10,513
-
-3,027
7,485

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금
1,127
1,059
-1,127
1,059

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금
4,874
-
-1,353
3,521

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금
378
355
-378
355

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금
2,174
-
-486
1,687

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
장기대여금
13,939
6,655
-20,594
-

OCIM Sdn. Bhd.
장기대여금
34,734
-
-2,094
32,640

OCI China Co., Ltd.
장기대여금
-
22,304
-
22,304

합계

-
67,738
30,373
-29,059
69,052

2019년
(주)디씨알이
단기대여금

-

8,000

(8,000)

-

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.
단기대여금

10,152

-

(10,152)

-

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.
장기대여금

-

10,513

-

10,513

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금

1,088

1,127

(1,088)

1,127

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금

5,795

206

(1,127)

4,874

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금

365

378

(365)

378

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금

2,464

87

(378)

2,174

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
단기대여금

9,131

4,808

(13,939)

-

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
장기대여금

-

13,939

-

13,939

OCIM Sdn. Bhd.
장기대여금

-

34,734

-

34,734

합계
-

28,996

73,792

(35,049)

67,738

2018년
(주)디씨알이
단기대여금

4,900

9,035

(13,935)

-

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.
단기대여금

10,800

424

(1,071)

10,152

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금

1,043

1,088

(1,043)

1,088

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금

6,596

288

(1,088)

5,795

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금

350

365

(350)

365

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금

2,711

118

(365)

2,464

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
단기대여금

5,008

4,202

(79)

9,131

합계
-

31,407

15,520

(17,931)

28,996

자료: 당사 사업보고서

2020년말 별도기준 특수관계자에 대한 총 대
여금은
691억
원
가량으로, 2019년말
677억원
대비
1
.
94%

가량 소폭 증가하였습니다.

한편, 2020년말 별도기준 당사가 특수관계자와의 거래에서 발생한 채권 현황은 다음과 같습니다.

[2020년말 별도기준 특수관계인과의 거래에서 발생한 채권 등]

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
매출채권
기타채권
합계

종속기업
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
-
4,615,766
4,615,766

(주)디씨알이
9,042
-
9,042

OCI Vietnam Co., Ltd.
59,463
3,130
62,593

Shandong OCI Co.,Ltd.
-
1,453
1,453

OCI스페셜티(주)
-
801
801

OCI정보통신(주)
3,386
-
3,386

Tangshan OCI Chemical Co.,Ltd.
395,921
7,622,835
8,018,756

OCI SE(주)
193,859
-
193,859

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
-
2,045,364
2,045,364

OCIM Sdn. Bhd.
3,020,000
33,212,420
36,232,420

OCI China Co., Ltd.
-
22,374,273
22,374,273

오씨아이드림(주)
1,099
-
1,099

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
666,555
-
666,555

Philko Peroxide Corporation
388,057
-
388,057

Philko-Chem Logistics, Inc.
53,856
-
53,856

비앤오바이오(주)
2,400
-
2,400

(주)피앤오케미칼
131,901
-
131,901

기타
특수관계자
SGC솔루션㈜
1,308,734
-
1,308,734

(주)유니드글로벌상사
20,314,201
-
20,314,201

SGC이테크건설(주)
455
-
455

SGC에너지(주)
-
234,234
234,234

합 계
26,548,929
70,110,276
96,659,205

자료: 당사 사업보고서

[2019년말 별도기준 특수관계인과의 거래에서 발생한 채권 등]

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
매출채권
기타채권
합계

종속기업
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
-
6,046,903
6,046,903

OCI Vietnam Co., Ltd.
89,735
4,723
94,458

Shandong OCI Co.,Ltd.
-
2,113
2,113

OCI스페셜티(주)
-
2,090
2,090

OCI정보통신(주)
4,399
-
4,399

Tangshan OCI Chemical Co.,Ltd.
327,950
10,662,612
10,990,562

OCI SE(주)
554,227
2,585
556,812

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
-
2,555,840
2,555,840

OCIM Sdn. Bhd.
354,509
34,925,602
35,280,111

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
-
13,997,851
13,997,851

오씨아이드림 주식회사
499
-
499

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
666,242
-
666,242

Philko Peroxide Corporation
177,560
-
177,560

Philko-Chem Logistics, Inc.
130,253
-
130,253

비앤오바이오(주)
2,400
-
2,400

기타
특수관계자
삼광글라스(주)
1,303,504
-
1,303,504

(주)유니드글로벌상사
12,226,937
116,012
12,342,949

(주)유니드
4,161
-
4,161

(주)이테크건설
455
-
455

군장에너지(주)
-
496,813
496,813

합 계
15,842,831
68,813,144
84,655,975

자료: 당사 사업보고서

상기와 같이 이해관계인에 대한 매출의 규모가 적어, 2020년말 별도기준 이해관계인에 대한 매출채권 및 기타채권의 비중은 당사 전체 매
출채권 및 기타채권

2,837억원
중 약 967억원으로,

34.1%
수준입니다
. 현재 잔존하고 있는 대여금 및 매출채권의 규모는 당사 자산 규모 대비 낮은 수준으로, 이에 따른 유동성 위기가 발생할 가능성은 낮은 수준으로 판단됩니다. 그러나 당사의 특수관계자가 영위하고 있는 사업 환경의 변동으로 인해 당사가 보유하고 있는 특수관계자 대상 매출채권의 부실등이 발생할 수 있습니다. 투자자 여러분께서는 이점에 유의하여 주시기 바랍니다.

2020년말 기준 당사가 종속기업 등에 제공한 지급보증내역은 다음과 같습니다.

[별도기준 종속기업 지급보증내역]

(단위: CNY, USD, MYR, 백만원)

회사명
지급보증기관
외화단위
금액
원화환산금액 (주1)
내 용

Shandong OCI Co., Ltd
SC Bank
CNY
67,200,000
11,220
외화지급보증

OCI Solar Power LLC
Alamo6 Solar Holdings, LLC
USD
386,966,362
421,019
계약이행보증

OCI Solar Power LLC
BHES Pearl Solar Holdings, LLC
USD
90,379,535
98,333
계약이행보증

OCIM Sdn. Bhd.
Syarikat Sesco Berhad
MYR
2,055,233,123
553,906
계약이행보증

OCIM Sdn. Bhd.
The Export-Import Bank of Korea
USD
40,000,000
43,520
외화지급보증

OCIM Sdn. Bhd.
SC Bank Malaysia Bhd
USD

22,110,00
0

24,056
외화지급보증

합계(원화 환산 기준)
1,152,054

자료: 당사 사업보고서

주1) 원화환산금액은
2020년 12월 31일 KEB하나은행 에서 최초고시한 매매기준율 원/달러 환율인
1,088원 및 원/위안 환율 166.96원, 원/링깃 환율인 269.51원으로 환산한 수치임

2017년 1월 18일 당사는 미국 내 자회사인 OCI Solar Power LLC가 그 100% 자회사인 OCI Solar San Antonio 6 LLC 매각과 관련하여, 당사의 100% 자회사이자 미국 내 지주회사인 OCI Enterprises Inc.와 당사가 연대보증인으로서 지분매매계약서상 진술 및 보장과 확약사항 위반으로 인해 발생하는 손해, 발전소의 일정 성능 미달 시 그에 대한 배상, ITC(투자세액공제) 혜택을 받지 못할 경우에 대한 세무 손실액 배상 등에 대한 보증을 제공하였습니다. 

또한 당사의 OCIM Sdn. Bhd.(구.Tokuyama Malaysia Sdn. Bhd.)의 지분 100% 취득과 관련하여 OCIM Sdn. Bhd.(구.Tokuyama Malaysia Sdn. Bhd.)가 체결한 전기공급계약에 따라, 계약이행보증인을 기존 모회사인 일본 Tokuyama Corporation에서 변경된 모회사인 당사로 변경하는 계약이행보증을 제공하고 있습니다. 

이에 따라 2020년말 별도기준 당사가 제공하고 있는 이행보증 및 지급보증액의 규모는
약 1조 1,521억원으로

당사의 별도기준 자산총계 대비 34.2%로 다소 높은 수준입니다. 그러나 지급보증 대비 채무이행 가능성이 낮은 계
약이행보증 금액이
1조 733억원
이며, 이를 제외한 외화지급보증에 따른 채무보증의 금액은 788억원으로
, 별도기준 자산총계 대비 비중은 2.34%로 낮은 수준을 유지하고 있습니다.

다만, 당사의 보증을 제공받은 종속회사들이
주로
태
양
광
산업과 관련이 있는 바, 주요 수요국인 미국 및 중국내 업황을 비롯한 태양광 산업 내 급격한 판매단가 하락 등으로 당사의 종속사들의 재무현황이 악화될 경우 당사의 자금유출을 초래하여 유동성에 부담을 줄 수도 있습니다. 

[별도기준 특수관계자에 대한 자금보충약정]

(단위: 천원)

회사명
지급보증기관
2020.12.31.
2019.12.31.
내 용

(주)디씨알이
한국투자증권 등
175,000,000
190,000,000
자금보충약정

OCI스페셜티(주)
신한캐피탈
10,000,000
10,000,000
자금보충약정

현대오씨아이(주)
한국산업은행 등
160,000,000
160,000,000
자금보충약정

OCI SE(주)
한국산업은행
10,000,000
10,000,000
자금보충약정

합계
355,000,000
370,000,000
-

자료: 당사 사업보고서

2020년말 기준 당사가 특수관계자에 대해 제공하는 자금보충약정은 3,550억원 입니다. 이는 자산총계대비 10.54%에 해당하는 수준으로, 2019년말 기준 9.75%에서 소폭 상승한 수준 입니다
. 당사는 계열회사의 사업과 관련하여 지속적으로 대여금 및 채무보증과 같은 자금 소요 혹은 우발채무가 발생하는 바 투자자께서는 이에 유의해주시기 바랍니다.

[연구개발 및 신규 투자에 관한 위
험
]

아.
당사 및 연결대상 종속기업은 영위하고 있는 사업의 특성상 연구개발 및 신규투자가 지속적으로 이루어지고 있습니다. 향후 해당 과제의 연구개발 실패 시 감액 손실이 발생할 가능성이 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.
한편, 당사의 신규 사업 예정 현황은 신고서
제출일 현재 그 영향을 합리적으로 추정할 수 없으나
,
신규 성장 동력에 대한 투자비용은

일부차입
및
자체 현금 등으로 충당할 예정이나 그 투자규모가 보유현금을 초과할 가능성이 항시
존재하며, 이 경우 추가적인 외부 자금조달로

인한 비용 증가 등으로 당사의 재무구조가 악화될 수 있습니다.
투자자 여러분께서는 이러한 사항을 고려하여 주시기 바랍니다.

당사 및 연결대상 종속기업은 영위하고 있는 사업의 특성상 연구개발 및 신규투자가 지속적으로 이루어지고 있습니다. 또한 신규사업 및 신제품 개발을 위하여 다양한 기술도입계약을 체결하고 있습니다. 이러한 연구개발의 결과 당사는 2020년말 기준 특허 출원 절차 진행 중인 건수를 제외하고 국내 특허등록 185건 및 해외 특허 등록 120건을 보유하고 있습니다. 

[지적재산권 보유현황]

(단위 : 건)

구 분
총계
국내특허권
해외특허권
국내상표권
해외상표권

등 록

349
185
120
16
28

출 원 중

250
140
109
1
0

합 계

599
325
229
17
28

자료: 당사 사업보고서

2020년말 당사는 연결기준으로 226억원 가량을 연구개발에 사용하였으며, 그 중 약 7.44%를 무형자산화 하였습니다. 무형자산 처리한 연구개발비용은 전체 총 매출액에 비해 매우 적은 수치이나, 향후 해당 과제의 연구개발 실패 시 감액 손실이 발생할 가능성이 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.

[연결기준 연구개발비 현황]

(단위:천원)

과목
2020년
2019년
2018년
비고

연구개발비
22,569,914
23,941,425
19,356,862
-

정부보조금
(216,578)
(249,076)
(37,657)
-

개발비(무형자산)
1,678,408
3,367,884
489,016
-

연구개발비/매출액비율
[당기 연구개발활동 관련 지출÷매출액x100]
1.20%
1.04%
0.64%
-

자료: 당사 사업보고서

당사는 폴리실리콘 사업의 운영 효
율성
을
추구하여 도쿠야마 말레이시아와 전략적 제휴 관계를 맺고 2016년 10월 및 2017년 3월 해당 회사의 주식을 일부 취득하였으며, 2017년 5월 31일 신주 및 구주를 추가로
취득
하면서 인수를 완료했습니다. 

[타법인주식및출자증권취득결정(2017.07.21)]

발행회사
회사명
Tokuyama Malaysia Sdn. Bhd.

국적
말레이시아
대표자
Hiroshi Nomura

자본금(원)
79,588,927,076
회사와 관계
-

발행주식총수(주)
302,356,839
주요사업
폴리실리콘 제조 및 판매

2. 취득내역
취득주식수(주)
462,356,839

취득금액(원)
168,843,198,409

자기자본(원)
3,264,597,534,000

자기자본대비(%)
5.2

대규모법인여부
해당

3. 취득후 소유주식수 및 지분비율
소유주식수(주)
512,356,839

지분비율(%)
100.0

4. 취득방법
제3자 배정 유상증자 참여를 통한 신주 취득 및 주식매매계약에 의한 구주 취득

5. 취득목적
폴리실리콘 사업경쟁력 강화

6. 취득예정일자
2017-05-31

7. 자산양수의 주요사항보고서 제출대상 여부
아니오

-최근 사업연도말 자산총액(원)
6,248,555,403,000
취득가액/자산총액(%)
2.7

8. 우회상장 해당 여부
아니오

-향후 6월이내 제3자배정 증자 등 계획
해당사항없음

9. 발행회사(타법인)의 우회상장 요건 충족여부
해당사항없음

10. 이사회결의일(결정일)
2017-04-26

-사외이사 참석여부
참석(명)
3

불참(명)
1

-감사(사외이사가 아닌 감사위원)참석여부
-

11. 공정거래위원회 신고대상 여부
미해당

12. 풋옵션 등 계약 체결여부
아니오

-계약내용
-

13. 기타 투자판단과 관련한 중요사항
- 발행회사는 3월 결산법인이며, '요약 재무상황'은 발행회사의 감사보고서(2016. 3. 31.기준)의 일본 엔화표시 금액을 2017년 4월 26일자 최초고시 매매기준율 1,017.92원/100JPY를 적용하여 환산한 금액임 

- 취득금액은 USD 149,352,674.40을 2017년 4월 26일자 최초고시 매매기준율 1,130.50원/USD를 적용하여 환산한 금액임 

- 취득내역 세부사항은 아래와 같음 
신주 210,000,000주(USD 78,000,000) 
구주 252,356,839주(USD 71,352,674.40) 

- 인허가 등 관련기관의 승인을 포함하여 계약의 선행조건 등의 충족 여부에 따라 취득예정일자 등이 변경될 수 있음

※관련공시
2017-03-30 타법인주식및출자증권취득결정(자율공시) 

자료: 전자공시시스템(dart.fss.or.kr)

해당 투자는 폴리실리콘 사업경쟁력 강화를 위한 전략적 제휴 차원에서 이루어진 건으로 OCIM Sdn. Bhd.(구.Tokuyama Malaysia Sdn. Bhd.)를 인수하면서 사업안정성 확대, 저렴한 전기료를 통한 폴리실리콘 생산 원가 절감 및 지역적 다각화 추진 면에서 긍정적인 효과를 도모하고 있으며,
말레이시아의 전력가격과 OCI의 엔지니어링 노하우 등을 바탕으로 원가절감 및 공정개선을 진행하여 폴리실리콘 사업 경쟁력을 강화해 나가고 있습니다.

[인수 효과]

구분
효과

사업 안정성 확대
생산량 대비 낮은 투자비

폴리실리콘 생산용량 증대에 따른 확고한 Top tier 위치 확보

신규 증설이 아닌 기존 설비 인수를 통해 공급과잉 영향 최소화

폴리실리콘 생산 원가 절감
(국내 대비 낮은 전력료와 인건비)
OCI의 축적된 노하우와 기술 적용으로 생산효율성 제고 가능

현지 인근 대형 수력발전소로부터 경쟁력 있는 가격에 전기 공급

낮은 인건비를 활용 원가 경쟁력 확보

지역적 다각화 추진
무역분쟁의 제3지대인 아시아 지역에 소재해 중국, 미국 등에 
수출 시 규제가 적은 지정학적인 장점 보유

자료: 당사 자료

당사는 지속적인 공급과잉 및 폴리실리콘 가격의 변동성 확대에 대한 대응방안으로 원가절감을 달성하기 위해 노력하고 있습니다. 당사는 고정비 및 변동비 등 원가절감 및 가동률 증가를 위해 공장 디보틀네킹 등을 도모하고 있습니다.
당사의 수익성은 시장 상황, 각 국의 관련 제도 등 대외변수에 영향을 지대하게 받는 점을 투자자께서는 유의해주시기 바랍니다.

[태양광용 폴리실리콘 제조 원가 절감 로드맵]

폴리실리콘 제조 원가 절감 로드맵.jpg
폴리실리콘 제조 원가 절감 로드맵

자료: 당사 IR자료

당사는 균형 잡힌 사업 포트폴리오 운영을 통해 사업 시너지를 확대할 계획입니다. 

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black
공장 및 Ma Steel OCI 공장이 2016년 3분기 상업 생산을 시작하였으며,
Shandong OCI-Jianyang Carbon Black
은 세계 최대 카본블랙 시장인 중국에 첫 진출의 의미가 있으며, 콜타르 정제 사업을 영위하는 Shandong OCI 및 합작 파트너인 자오쾅 그룹과 사업 시너지가 확대될 것으로 기대하고 있습니다. 또한, Ma Steel OCI는 2017년 초부터 연 35만톤 규모 중국 콜타르 정제 공장 상업 생산을 시작하였으며, Ma Steel과의 합작을 통해 원료 및 유틸리티의 안정적인 조달, 피치, 나프탈렌 등 기초 화학 제품을 생산해 중국/중동에 공급하고 있습니다. 당사와 현대오일뱅크(주)의 합작법인 현대오씨아이(주)는 2017년 기계적 준공을 마치고 2018년 2월 카본블랙

10만톤
으로 상업생산을 시작하여 현재 15만톤으로 늘어난 상태입니다.

[카본 프로젝트 현황]

회사명
지역
사업영역
생산용량
OCI 지분
상업 생산
시기

OJCB
중국
카본블랙
8만톤
51%
2016년
3분기

MS OCI
피치 및 카본블랙 원료유
35만톤
60%
2016년
3분기

SD OCI
38만톤
80%
2010년
2분기

현대-OCI 카본
(HOC)
한국
카본블랙
15만톤
49%
2018년
1분기

자료: 당사 IR자료

한편, LCD, 반도체 세정 등 고부가가치 시장에서 과산화수소의 이용이 확대되어 관련 수요가 증가하고 있습니다. 따
라서

당사는 고부가가치 사업 확장을 위해 포스코케미칼과 전략적 제휴를 하였습니다. 당사는 2021년 1월
포스코케미칼과 과산화수소 합작법인인 피앤오케미칼의 착공을 시작 하였으며, 당사의 기술력과 포스코케미칼의 경쟁력 있는 원료가 만나 시너지 효과를 낼 것으로 기대하고 있습니다.

[포스코케미칼과 과산화수소 합작 투자]

(1) 계획: 2020년 7월 합작법인 설립 (OCI 49%, 포스코케미칼 51%), 
 2021년 1월 착공 시작
(2) 생산 능력 : 과산화수소 50,000톤/년 (전자급 30,000톤/년)
(3) 소재지 : 광양
(4) 상업 생산 : 2022년 하반기

자료: 당사 IR자료

이와 같이 당사는 기존 주력사업인
베이직케미컬 사업부의 폴리실리콘과 과산화수소,
카
본케미컬 사업부의 카본블랙에 대한 역량 제고를 위해 투자를 지속할 예정입니다. 그러나 신규 사업 예정 현황은 신고서 제출일 현재 그 영향을 합리적으로 추정할 수 없습니다. 이러한 신규 성장동력에 대한 투자비용은
일부차입 및 자체 현금 등으로 충당할 예정이나 그 투자규모가 보유현금을 초과할 가능성이 항시 존재하며, 이 경우 추가적인 외부 자금조달로 인한 비용 증가 등으로 당사의 재무구조가 악화될 수 있습니다. 투자자 여러분께서는 이러한 사항을 고려하여 주시기 바랍니다.

[우발 채무 위험- 소송, 공급계약 및 채무보증 현황 등]

자.
신고서 제출일 현재 당사가
계류되어 있는
소송 중 규모가 큰 중요한 소송은 공사도급금액 지급 관련 소송 외

2건
입니다. 향후 당사를 비롯한 연결 종속회사에 불리한 판결이 결정될 경우 당사 영업활동 및 재무상황에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 한편,
당사는 장기공급계약을 통하여 당사가 생산한 폴리실리콘을 매출하고 있으며 당사가 체결한 공급계약이 해지될 가능성은 항상 존재하며 이에 따라 당사의 매출 및 수익성에 악영향을 미칠 수 있습니다.
또한 당사가 현재 제공하고 있는 지
급
및 이행
보증의
총 금액은 1조 1,521억원입니다. 상기 우발채무가 현실화 될 경우 당사의 재무구조에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자 여러분께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

(1) 중요한 소송사건

공시일 현재 당사 및 연결대상 종속회사가 계류되어 있는 소송 중 중요한 소송사건은 아래와 같습니다. 

[공사도급금액 지급 관련 소송]

종속회사 OCI SE(주)는 2013년 9월 30일 두산중공업과 '새만금집단 에너지시설 건설공사'에 관한 도급계약을 체결하여 발전소 건설을 진행하였습니다. 본 계약은 새만금 산업지구 내에 열병합발전소를 건설하는 내용으로서, 설계, 구매, 시공 등을 일괄하는 EPC 턴키 방식의 계약으로 총 도급
금액
은
458,500백만원
입니
다
.

2016년 1분기
중 해당 발전소의 건설이 완료됨에 따라 종속회사는 도급계약에 따른 도급금액 전액을 두산중공업 측에 지급완료 하였으나, 추가공사비 지급과 관련한 두산중공업 측의 주장이 제기되었습니다. 당기말 현재 두산중공업 측에서 제기한 공사대금 청구의 소
(소송
가액

44,579백만원
)가
전
주지
방법원 군산지원에 계류 중에 있으며, 현재로서는 동 소송의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

[특허권 관련 소송]
2017년 2월 독일의 화학회사 Wacker Chemie AG는 당사를 상대로 특허권침해금지 등 소송을 제기하며 특허권 침해 행위 금지, 특허권을 침해하는 방법으로 생산된 제품의 폐기, 손해배상금 1억원 지급 등을 요구
하였고, 당사는 특허권을 침해한 사실이 없음을 적극적으로 소명하였습니다. 2019년 11월 1일, 1심 법원인 서울중앙지방법원에서 원고(Wacker Chemie AG) 패소 판결을 선고하였으며, 2019년 11월 21일, Wacker Chemie AG가 1심 판결에 대해 항소하였습니다. 현재 2심 소송이 특허법원에 계류 중이며, 동 소송의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

[열공급계약해지 관련 소송]
2020년 9월 SGC에너지(주)는 당사를 상대로 열공급계약해지에 따른 미회수 투자금 65,949,127,000원을 지급하라는 조정신청을 하였습니다. 이에 당사는 위 조정신청에 대해 적극적으로 대응할 예정입니다. 현재 위 조정 사건이 서울중앙지방법원에 계류 중이며, 동 사건의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

(2) 견질제공된 어음ㆍ수표 현황

당
기말
현재 연결회사가 견질로 제공한 어음ㆍ수표의 내용은 없습니다.

(3) 채무보증현황

2020년말 및 2019년말 현재 당사가 종속기업 등에 제공한 지급보증내역은 다음과 같습니다.

[2020년말 종속기업 지급보증내역]

(단위: CNY, USD, MYR, 백만원)

회사명
지급보증기관
외화단위
금액
원화환산금액 (주4)
내 용

Shandong OCI Co., Ltd.
SC Bank China
CNY
67,200,000
11,220
외화지급보증

OCI Solar Power LLC (주1)
Alamo6 Solar
Holdings, LLC
USD
386,966,362
421,019
계약이행보증

OCI Solar Power LLC (주2)
BHES Pearl Solar 
Holdings, LLC
USD
90,379,535
98,333
계약이행보증

OCIM Sdn. Bhd. (주3)
Syarikat Sesco 
Berhad
MYR
2,055,233,123
553,906
계약이행보증

OCIM Sdn. Bhd.
The Export-Import 
Bank of Korea
USD
40,000,000
43,520
외화지급보증

OCIM Sdn. Bhd.
SC Bank Malaysia
USD
22,110,000
24,056
외화지급보증

합 계(원화 환산 기준)
1,152,054

자료: 당사 사업보고서
주1) 종속회사 OCI Solar Power LLC가 그 100% 자회사인 OCI Solar San Antonio 6 LLC 매각과 관련하여, 당사의 100% 자회사이자 미국 내 지주회사인 OCI Enterprises Inc.와 당사가 연대보증인으로서 계약 이행을 보증하는 건입니다.
주2) 당사의 미국 내 자회사인 OCI Solar Power LLC가 그 100% 자회사인 OCI Solar TRE Holding LLC 매각과 관련하여, 당사의 100% 자회사이자 미국 내 지주회사인 OCI Enterprises Inc.와 지배회사가 연대보증인으로서 계약 이행을 보증하는 건입니다.
주3) 당사는 OCIM Sdn. Bhd.가 현지의 전기공급회사와 체결한 전기공급계약에 대해서 계약이행보증을 하고 있습니다.

주4) 원화환산금액은 2020년 12월 31일 KEB하나은행 에서 최초고시한 매매기준율 원/달러 환율인 1,088원 및 원/위안 환율 166.96원, 원/링깃 환율인 269.51원으로 환산한 수치임

2020년말 별도기준 당사가 제공하고 있는 이행보증 및 지급보증액의 규모는
약 1조 1,521억원으로

당사의 별도기준 자산총계 대비 34.2%로 다소 높
은 수준입니다. 그러나 지급보증 대비 채무이행 가능성이 낮은 계약이행보증 금액이

1조 733억원
이며, 이를 제외한 외화지급보증에 따른 채무보증의 금액은 788억원으로, 별도기준 자산총계 대비 비중은 2.34%로 낮은 수준을 유지하고 있습니다. 

현재 금융 및 영업거래와 관련하여 당사 및 연결회사가 제공받은 지급보증 내역은 다음과 같습니다. 2020년말 당사 및 연결회사가 제공받은 지급보증금액은
640억원
입
니다.

[2020년말 연결기준 당사대상 지급보증 내역]

(단위: 백만)

지급보증기관
제공받은 자
외화단위

금액

원화환산금액 (주)
내용

서울보증보험
OCI주식회사, (주)디씨알이
KRW
3,537
3,537
계약이행보증

농협은행
OCI주식회사
KRW
1,500
1,500
관세 관련

신한은행
OCI주식회사
USD
20
21,760
Stanby L/C

Shandong Energy Zaozhuang 
Mining Group Co., Ltd.
Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
CNY
50.3
8,398
외화지급보증

Standard Chartered Bank
Malaysia Berhad

OCIM Sdn. Bhd.

MYR
106.98
28,831
외화지급보증

합계
64,026

자료: 당사 사업보고서
주) 원화환산금액은 2020년 12월 31일 KEB하나은행 에서 최초고시한 매매기준율 원/달러 환율인 1,088원 및 원/위안 환율 166.96원, 원/링깃 환율인 269.51원으로 환산한 수치임

(
4) 채무인수약정현황

당기말
및 전기말 현재 해당사항이 없습니다.

(5) 기타의 우발부채 등

[신용장개
설
등 약
정사항(연결기준)]

(원화 단위:천원, 외화 단위:USD)

구 분
통화
2020.12.31.
2019.12.31.
금융기관

L/C개설
USD
115,500,000
149,000,000
농협은행 외

당좌차월약정
KRW
4,000,000
4,000,000
신한은행

선물환거래약정
USD
28,500,000
46,700,000
한국산업은행 외

KRW
14,224,000
18,315,000

전자방식 외상매출채권
담보대출 발행약정
KRW
191,500,000
211,000,000
신한은행

단기회전 대출한도
USD
-
50,000,000
수출입은행

KRW
130,000,000
80,000,000
농협은행 외

동반성장론 결제제도 약정
KRW
60,000,000
60,000,000
신한은행

지급보증

USD
20,800,000
-
신한은행

KRW
5,000,000
5,000,000
농협은행

자금보충약정 (주1, 2)
KRW
160,000,000
160,000,000
한국산업은행 외

자료: 당사 사업보고서
주1) 동 자금보충약정은 당사가 현대오씨아이(주)를 대상으로 체결한 건입니다.
주2) 현대오씨아이(주)를 대상으로 체결한 자금보충약정은 공동투자회사인 현대오일뱅크(주)(51%)와 당사(49%)가 보유한 지분율 비율대로 연대하여 자금보충하기로 약정되었습니다.

[기술도입약정]
당사는 신규사업 및 신제품 개발을 위하여 다양한 기술도입계약을 체결하고 있으며, 기술도입 대가는 매년 일정금액 또는 순매출액의 일정비율로 지급하고 있습니다.

[CPS Energy 관련 협약]

2012년 7월 23일,
종속회사인 OCI Solar Power LLC와 CPS(City Public Service ofSan Antonio)는 400MW의 태양광 발전소를 2013년부터 2017년까지 5단계에 걸쳐 건설하기로 하는 계약을 맺었습니다. 완공 후 생산되는 전력은 계약서에서 정한 가격에 따라 CPS에 공급되어지며, CPS는 계약에 따라 향후 태양광 발전소를 매수할 수 있는 옵션을 보유하고 있습니다. 한편, 동 계약에 따라 종속회사인 OCI Solar Power LLC는 해당 지역에 약정된 일자리 창출 및 설비 투자를 단계별로 시행하여야 합니다. 일정의 미준수 등으로 계약이 해지될 경우, 종속회사인 OCI Solar Power LLC는 계약에 정한 손해배상금을 부담해야 합니다.

[장기구매계약 및 장기공급계약]

2020년말 현재 선수금 일부 및 장기선수금

중

3
2,953,179
천원
은 당
사의 폴리실리콘 장기공급계약과 관련된 선수금입니다.
연결대상 종속
회사인 OCI스페셜티(주)는 (주)신성이엔지등과 웨이퍼 품목에 대하여 장기공급계약을 체결하였으며, 이와 관련
하
여
선수금
658,440천원 및
장기선수
금

7,806,294천원
을

계상하고 있습
니
다

.

한편
, 2018년 2월, 당사는 관계기업인 현대
오씨아이(주)와 현대오씨아이(주)가 생산한 카본블랙을 구매하는 계약(계약기간 20년)을 맺었습
니다.

당사사는 OCI Vietnam Co., Ltd.가 공급하는 제품에 대한 납기 및 품질에 대하여 고객사에게 계약이행보증을 하고 있습니다.

[파생상품]

2020년말 현재 연결회사의 미결제된 통화선도계약 내역은 다음과 같습니다.

거래처
거래건수
매도금액
매수금액
약정환율

신한은행
7
USD
13,529,698
-
-
1,082.50 ~ 1,106.30

농협은행
5
USD
8,748,053
-
-
1,089.75 ~ 1,119.40

국민은행
1
USD
1,657,190
-
-
1,088.51

Standard Chartered 
BankMalaysia Berhad
1
-
-
USD
45,000,000
USD/MYR 4.1170

합 계
14
USD
23,934,941
USD
45,000,000

[부산석회 매립 등과 관련한 우발부채]

당사는 친환경적이며 쾌적한 공장 및 인천지역발전에 기여하기 위하여 분할 전인 2004년도에 생산중단한 소다회 제품의 부산물인 부산석회를 인천공장 구역내 유수지에 매립하여 원상회복하기로 2003년 12월 31일 인천광역시 등과 합의하였으며,동 부산석회 매립공사가 상당부분 진행되었습니다. 당사는 부산석회와 관련된 비용추정액을 복구손실충당부채로 계상하였으며, 분할기일인 2008년 5월 1일까지 지출하고 남은 잔액을 종속회사인 (주)디씨알이로 승계하였습니다. 

한편, 당사는 폐석회 처리와 관련한 비용은 분할계약서에 따라 당사가 부담
하기로 하였고, 이에 따라 폐석회처리 의무자인 (주)디씨알이는 관련비용 발생시 당사에게 (주)디씨알이로의 전액 변제를 청구하고 있습니다.

[발전소 건설과 관련한 우발부채]

종속회사 OCI SE(주)는 2013년 9월 30일 두산중공업과 '새만금집단 에너지시설 건설공사'에 관한 도급계약을 체결하여 발전소 건설을 진행하였습니다. 본 계약은 새만금 산업지구 내에 열병합발전소를 건설하는 내용으로서, 설계, 구매, 시공 등을 일괄하는 EPC 턴키 방식의 계약으로 총 도급
금액
은
458,500백만원
입니
다
.

2016년 1분기
중 해당 발전소의 건설이 완료됨에 따라 종속회사는 도급계약에 따른 도급금액 전액을 두산중공업 측에 지급완료 하였으나, 추가공사비 지급과 관련한 두산중공업 측의 주장이 제기되었습니다. 당기말 현재 두산중공업 측에서 제기한 공사대금 청구의 소
(소송
가액

44,579백만원
)가
전
주지
방법원 군산지원에 계류 중에 있으며, 현재로서는 동 소송의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

[특허권침해금지 소송과 관련한 우발부채]

2017년 2월 독일의 화학회사 Wacker Chemie AG는 지배회사를 상대로 특허권침해금지 등 소송을 제기하며 특허권 침해 행위 금지, 특허권을 침해하는 방법으로 생산된 제품의 폐기, 손해배상금 1억원 지급 등을 요구
하였고, 당사는 특허권을 침해한 사실이 없음을 적극적으로 소명하였습니다. 2019년 11월 1일, 1심 법원인 서울중앙지방법원에서 원고(Wacker Chemie AG) 패소 판결을 선고하였으며, 2019년 11월 21일, Wacker Chemie AG가 1심 판결에 대해 항소하였습니다. 현재 2심 소송이 특허법원에 계류 중이며, 동 소송의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

[OCI Solar San Antonio 6 LLC 매각과 관련한 우발부채]

당
사는 종속회사인 OCI Solar Power LLC가 그 당사인 OCI Solar San Antonio 6 LLC를 매각하는 것과 관련하여, 2027년까지 매수자에게 총 매각금액 USD 386,966,362를 한도로 하여,
지분매매
계약서상 진술 및 보장과 확약사항 위반으로 인해 발생하는 손해, 발전소의 일정 성능 미달 시 그에 대한 배상, 투자세액공제 혜택을받지 못할 경우에 대한 세무 손실액 배상 등에 대하여 당사인 OCI Enterprises Inc.와 연대보
증을 제공하고 있습니다.

[OCI Solar TRE Holding LLC 매각과 관련한 우발부채]

당는 종속회사인 OCI Solar Power LLC가 그 종속회사인 OCI Solar TRE Holding LLC를 매각하는 것과 관련하여, 2027년까지 매수자에게 총 매각금액 USD 90,379,535를 한도로 하여,

지분매매계약서상 진술 및 보장과 확약사항위반으로 인해 발생하
는 손해, 발전소의 일정 성능 미달 시 그에 대한 배상 등에 대하여 종속회사인 OC
I Enterprises Inc.와 연대보증을 제공하고 있습니다.

[

OCIM Sdn. Bhd.
와 관련한 우발부채]

당사는
OCIM Sdn. Bhd.
가 가지고 있는 전기공급계약상 모든 의무에 대해서 현지의 전기공급회사에게 계약이행보증을 하고 있으며,
이를 위하여 제공한 계약이행보증금액은

MYR
2,055,233,123

입니다.

[(주)디씨알이와 관련한 우발부채]

종속회사 (주)디씨알이가 보유중인 토지에 대하여 향후 토양오염에 대한 정화비용이 추가로 발생될 수 있습니다.

[투자금반환 소송과 관련한 우발부채]
2020년 9월 SGC에너지 주식회사는 지배회사를 상대로 열공급계약해지에 따른 미회수 투자금 65,949,127,000원을 지급하라는 조정신청을 하였습니다. 이에 지배회사는 위 조정신청에 대해 금원을 지급할 의무가 없음을 적극적으로 소명할 예정입니다. 현재 위 조정 사건이 서울중앙지방법원에 계류 중이며, 동 사건의 진행결과를 예측할 수 없습니다. 

[사외적립자산과 관련한 우발부채]
2020년 7월 14일, 지배회사의 사외적립자산 중
2020년
7월 31일 만기인 81억원(원금)에 대해 상환금 지급연기 안내를 받았고 현재까지 투자금을 회수하지 못하였으며 , 아직까지 환매연기에 대한 명확한 사유와 향후 처리계획을 전달받지 못한 상태입니다.

한편, 당사는 장기공급계약을 통하여 당사가 생산한 폴리실리콘 등을 대만 등에
판매하고 있습니다. 2020년말 기준 당사의 장기공급계약 주요 체결현황은 아래와 같습니다. 다만, 장기공급계약은 체결 당시 대비 현재의 업황이 악화되면 계약상대방의 파산, 지급불능 등의 사유로 계약이 해지되는 경우가 발생할 수 있으며, 당사는 기 공시된 장기공급계약이 연장되거나 혹은 해지되는 경우 이를 공시하고 있습니다.

[당사 폴리실리콘 장기공급 계약 체결현황]

(단위 : 백만USD

)

계약상대방
계약기간
계약금액

Jinko Solar (주1)
2018~2021
337.7

Longi (주1)
2018~2021
1,022.5

Neo Solar Power Corp.
2012~2022
152.0

Wafer Works Corporation
2010~2022
244.7

Danen Technology Corporation

2012~
2023

128.8

Comtec Solar(Hong Kong) Limited
2009~2024
157.8

JingAo Solar Co.,Ltd (주1)
2012~2024
871.0

SK Siltron Incorporated

20
12~

2026

247.2

Sino-American Silicon Products Inc.
2013~2027
328.2

합계
3,489.9

자료: 당사 사업보고서

주1) 해당 계약의 계약금액은 당사와 종속회사인 OCIM Sdn.Bhd. 가 함께 공급하는 금액임.

[최근 3년 폴리실리콘 공급계약 체결 및 공급계약 기간 연장 공시 내용]

(단위: 백만원)

일자
제목
계약상대
계약금액
계약기간
비고

2018. 01. 03
단일판매ㆍ공급계약체결
Jinko Solar
357,247
2018.01.03
~2019.12.31
- 계약금액(USD 335,664,000)은 계약수량에 계약시점의 시장가격에 기초하여 산출한 잠정판매가격을 곱한 금액을 2018년 1월 3일자 최초고시 매매기준율 1,064.3원/USD를 적용하여 환산한 금액이며, 공급가격이 공급시점의 시장가격 등에 의하여 당사자간 협의하여 확정되는 방식이므로 계약금액이 변동될 수 있음 
- 본 계약은 당사와 당사의 100% 자회사인 OCIM Sdn. Bhd.가 공동당사자이며, 계약상대 Jinko Solar는 Jinko Solar Co., Ltd., Jinko Solar Import and Export Co., Ltd.로 이루어져 있음

2018. 02. 05
단일판매ㆍ공급계약체결
Longi
1,100,953
2018.02.05
~2021.02.28
- 계약금액(USD 1,022,526,000)은 계약수량에 계약시점의 시장가격에 기초하여 산출한 잠정판매가격을 곱한 금액을 2018년 2월 5일자 최초고시 매매기준율 1,076.7원/USD를 적용하여 환산한 금액이며, 공급가격이 공급시점의 시장가격 등에 의하여 당사자간 협의하여 확정되는 방식이므로 계약금액이 변동될 수 있음 
- 본 계약은 당사와 당사의 100% 자회사인 OCIM Sdn. Bhd.가 공동당사자이며, 계약상대 Longi는 Longi Green Energy Technology Co., Ltd., Yinchuan Longi Silicon Materials Co., Ltd., Baoshan Longi Silicon Materials Co., Ltd., Lijiang Longi Silicon Materials Co., Ltd., Ningxia Longi Silicon Materials Co., Ltd.로 이루어져 있음

2018. 12. 21
단일판매ㆍ공급계약체결
Comtec Solar (Hong Kong) Limited
155,480
2009.01.01
~2024.12.31
- 계약기간 연장
- 계약금액은 계약수주시 적용한 환율 985.3원/USD 기준임.

2018. 12. 24
단일판매ㆍ공급계약체결
JingAo Solar Co., Ltd. 
JA Solar International Limited.
582,280
2012.01.01
~2024.12.31
- 계약금액 변경 및 계약기간 연장 등
- 총계약금액은 미화 871백만불이며, 당사와 당사의 100% 자회사인 OCIM Sdn. Bhd.가 공동으로 공급할 예정.

2019. 01. 15
단일판매ㆍ공급계약체결
Sino-American Silicon Products Inc.
363,354
2013.01.01
~2027.12.31
- 계약금액 변경 및 계약기간 연장
- 계약금액은 계약수주시 적용한 1,107.2원/USD 기준임.

2019.12.20
단일판매ㆍ공급계약체결
Jinko Solar
215,627
2018.01.03~
2021.12.31
- 계약기간 연장
- 계약금액은 총 계약금액(USD 337,666,743) 중 당사가 공급할 금액의 추정치에 계약수주시 환율 1,064.3원/USD을 적용하여 환산한 금액이며, 공급가격이 공급시점의 시장가격 등에 의하여 당사자간 협의하여 확정되는 방식이므로 계약금액이 변동될 수 있음.
- 본 계약은 당사와 당사의 100% 자회사인 OCIM Sdn. Bhd.가 공동당사자이며, 계약상대 Jinko Solar는 Jinko Solar Co., Ltd., Jinko Solar Import and Export Co., Ltd.로 이루어져 있음

자료: 당사 공시 자료

당사가 영위하는 태양광 산업은 시장 상황에 상당히 민감한 산업으로 사이클을 반복하는 모습을 보이고 있습니다. 이에 따라, 업황이 악화될 경우 계약상대방의 파산, 회생, 청산 등 예기치 못한 상황이 발생하는 경우가 종종 있으며, 이로 인해 계약상대방의 수주에 따른 당사의 매출 및 제품 공급 계획에 차질이 발생할 수 있습니다. 다만, 당사의 매출처는 장기공급계약 현황에서 볼 수 있듯이 상당히 다변화 되어있으며, 전세계적으로 분포하고 있으므로 따라 특정 업체와의 공급계약 해지가 당사의 영업지속성을 위협하지는 않을 것으로 판단됩니다. 그러나 향후 태양광 시장의 수급 불균형을 비롯해 계약상대방의 재무적 위험요인으로 인해 당사가 체결한 공급계약이 해지될 가능성은 항상 존재하며, 이에 따라 당사의 매출 및 수익성에 악영향을 미칠 수 있습니다.

[최근 3년 공급계약 해지 공시 내용]

(단위: 백만원)

일자
제목
계약상대
해지금액
계약기간
해지 사유

2018.12.21
단일판매ㆍ공급계약해지
Trina Solar Co., Ltd.
477,389
2012.01.01
~2018.12.31
- 계약은 양사 합의 하에 계약금액 이행을 끝으로 종료.

2019.09.05
단일판매ㆍ공급계약해지
Green Energy Technology Inc.
492,270
2012.01.01
~2025.12.31
- 해지금액은 계약금액 USD 509,000,000 중 미이행 금액 USD 440,155,150(이행률 14%)을 계약수주시 적용한 환율 1,118.4원/USD 기준으로 산출함
- 계약상대방의 청산 결정에 따른 계약이행 불가능

2019.09.05
단일판매ㆍ공급계약해지
Green Energy Technology Inc.
181,805
2011.01.01
~2021.09.05
- 해지금액은 계약금액 USD 223,000,000 중 미이행 금액 USD 150,637,730(이행률 32%)을 계약수주시 적용한 환율 1,206.9원/USD 기준으로 산출함
- 계약상대방의 청산 결정에 따른 계약이행 불가능

2019.09.05
단일판매ㆍ공급계약해지
Green Energy Technology Inc.
581,748
2011.01.01
~2024.12.31
- 해지금액은 계약금액 USD 800,400,000 중 미이행 금액 USD 558,835,500(이행률 30%)을 계약수주시 적용한 환율 1,041.0원/USD 기준으로 산출함
- 계약상대방의 청산 결정에 따른 계약이행 불가능

2019.09.05
단일판매ㆍ공급계약해지
Green Energy Technology Inc.
151,776
2011.01.01
~2022.12.31
- 해지금액은 계약금액 USD 254,100,000 중 미이행 금액 USD 149,695,180(이행률 41%)을 계약수주시 적용한 환율 1,013.9원/USD 기준으로 산출함
- 계약상대방의 청산 결정에 따른 계약이행 불가능

2020.12.29
단일판매ㆍ공급계약해지
YINGLI
170,215
2011.01.01
~2020.12.31
- 해지금액은 계약금액 USD 442백만불 중 미이행 금액 약 USD 143.1백만불(이행률 약 68%)을 계약수주시 적용한 환율 1,189.1원/USD 기준으로 산출함

2020.12.29
단일판매ㆍ공급계약해지
YINGLI
985,244
2012.01.01
~2021.12.31
- 해지금액은 계약금액 USD 950백만불 중 미이행 금액 약 USD 879.1백만불(이행률 약 7%)을 계약수주시 적용한 환율 1,120.7원/USD 기준으로 산출함

자료: 당사 공시 자료

기타우발채무는 본 신고서 "제2부 발행인에 관한 사항 - Ⅹ. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항"을 참고하시기 바랍니다.

상기와 같이 당사가 제공한 지급보증과 계류 중인 소송사건 등 우발상황의 발생 여부에 따라 당사의 재무안정성 및 경영실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다. 

[기타사항으로 인한 위험]

차.
오씨아이 기업집단은

2020년 5월
금융감독원에서 발표한 2020년도 주채무계열로 선정
되었으나, 재무구조 개선약정 체결 대상에 해당하지 않아 주채권은행과의 약정을 체결한 바 없습니다. 한편, 당사 및 연결 종속회사가 발행하였거나
향후 발행할 사채 및 금융기관으로부터의 차입과 관련하여 특정한 재무 제한조항이 관련계약서에 기재될 수 있으며, 이는 향후 당사 사업 운영에 영향을 줄 수 있습니다.

2020년 5월
금융감독원에서 발표한 2020년도 주채무계열 선정 결과에 따르면, 당사가 소속되어 있는 오씨아이 기업집단은 2020년도 주채무계열(총 28개 업체)에 선정 되어 있습니다. 2020년 주채무계열 선정기준 신용공
여액은
1.7조원으로 총 28개
계열이 선정되었으며, 당사가 주기업체, 신한은행이 주채권은행입니다. 주채권은행의 평가 결과, 당사는 재무구조 개선 약정 체결 대상에 해당하지 않으므로 현재까지 재무구조 개선약정을 체결한 바 없습니다. 그러나 향후 당사 및 종속회사의 차입금비율이 악화되는 등의 추세가 나타날 경우, 관리대상계열 또는 재무구조 개선약정 대상계열이 될 수도 있습니다. 재무구조 개선약정이 체결될 경우, 주채권은행은 매 반기말 기준으로 약정 이행 여부를 점검하고, 약정 미이행 시 시정 요구, 신규여신 중지, 만기 도래 여신 회수 등 제재를 가하게 되어 재무적 탄력성이 악화될 수 있습니다. 

당사 및 종속회사가 발행하였거나 향후 발행할 사채 및 금융기관으로부터의 차입과 관련하여 특정한 재무항목에 대해 그 비율을 제한하는 내용이 관련 계약서에 기재되는 경우가 있을 수 있습니다. 금번 발행하는 OCI 제86회의 사채관리계약 상 원리금지급의무 이행이 완료될 때 까지 부채비율을
400%이하(별도기준)로 유지하여야 한다는 재무비율 유지조항이 있습니다. 당사의 2020년말 별도기준 자산, 부채, 자본 총계는 각각 약 3조 3,690억
원, 1조 347억
원, 2조 3,343억
원으로 부채비율은 약 약 44.3% 입니다. 이는 본 사채의 사채모집위탁계약서 상 언급되어있는 재무비율 유지조항 대비 상당히 낮은 상태로, 현 시점에서는 제한사항이 없지만, 향후 부채의 급격한 증가 등으로 부채비율의 변동이 크게 발생할 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

따라서, 향후 사채관리계약서상의 제한조항이 적용되는 경우가 발생 시, 회사는 동 계약서에서 제한하는 행위를 할 수 없으며, 해당 항목의 제한 사항이 해소 될 때까지 신규사업이나 각종 회사의 정책을 실행할 수 없을 수도 있습니다. 이로 인해 당사의 경쟁력이 타 경쟁사들에 비해 열위한 수준으로 떨어질 가능성이 있으며, 일정기간 안에 제한사항을 해소하지 못할 경우 해당 조달 건에 대해 기한의 이익 상실 등이 선언될 가능성이 존재하며, 다른 채무계약에도 악영향을 미칠 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

[신용등급에 관한 사항]

카.
본 사채의 신용평가 평정 등급은

NICE신용평가(주) A0 안정적(Stable)
,
한국기업평가(주) A0 안정적
(Stable)

입니다.

본 신용등급은 원리금 상환을 보장하는 것은 아니며, 장래의 환경변화는 당사의 수익성 및 등급에 영향을 줄 수 있습니다. 당사는
2016년 5월 신용등급이 A+ 안정적(Stable)에서 A0 안정적(Stable)으로 하향된 바 있으며, 2019년 5월 한국신용평가(주)의 정기평가에서 기존 등급이었던 A+ 안정적(Stable)에서 A+ 부정적(Negative)으로 변
경되었습니다. 이후

2020년 3월
정기 및 수시

평
가를 통해 3개 신용평가회사들은 당사의 신용등급을 A0 안정적(Stable)로 하향
조
정
한 바 있습니다. 투자자 여러분께서는 본 신고서 및 투자설명서에 기재된 위험요소를 참고하여 투자의사 결정을 하시기 바랍니다.

당사는 「증권 인수업무 등에 관한 규정」에 의거하여, 금번 발행하는 OCI(주) 제86회 무보증사채에 대하여 2개의 신용평가회사에서 평가받은 신용등급을 사용하였습니다. 본 사채에 관하여

NICE신용평가(주)로부터 A0 안정적(Stable)
,

한국기업평가(주)로부터
A0 안정적(Stable)
를
평정받았습니다.

신용평가사
신용등급
등급의 정의
Outlook

NICE신용평가(주)

A0

원리금 지급확실성이 높지만 장래 급격한 환경변화에 따라 다소 영향을 받을 가능성이 있음.
Stable
(안정적)

한국기업평가(주)
A0
원리금 지급능력은 우수하지만 상위등급보다 경제여건 및 환경악화에 따른 영향을 받기 쉬운 면이 있음.

Stable
(안정적)

자료: NICE신용평가(주), 한국기업평가(주)

위와 같이 본 사채는 원리금 지급확실성이 높을 것으로 판단되지만, 신용등급 평정이 본 사채의 원리금 상환을 보장하는 것은 아니며, 장래의 환경변화는 당사의 수익성 및 등급에 영향을 줄 수 있습니다. 

한편, 당사의 제86회 무보증사채 발행을 위한 2개 신용평가회사 등급평정의 주요 내용은 다음과 같습니다.

신용평가회사명

주요 내용

NICE신용평가(주)
- 구조조정 및 공정 개선을 통한 폴리실리콘 사업 부문 원가경쟁력 향상
- 구조조정으로 인한 사업재편비용 및 코로나 19로 인한 영업실적 저하
- 전방산업 수요 회복 및 주요 제품 스프레드 확대 등에 힘입은 영업수익성 개선 전망
- 대규모 투자 마무리에 따른 CAPEX 규모 축소
- 비교적 우수한 재무구조 및 재무적융통성 보유

한국기업평가(주)
- 사업포트폴리오. 상위권의 시장지위 등 사업안정성 우수
- 저조한 수익성에도 불구 낮은 레버리지 등 재무안정성 우수
- 영업현금창출력 회복 전망
- 현 수준의 레버리지 유지 전망
- 유동성 대응능력 우수

자료: NICE신용평가(주), 한국기업평가(주)

신용평가회사들은 2015년 5월 중 당사에 대한 등급을 기존 AA- 안정적(Stable)에서 A+ 안정적(Stable)으로 하향 평정했으며, 2016년 5월 A0 안정적(Stable)으로 추가 하향 평정하였습니다. 이와 같은 등급 하락은 폴리실리콘 시장
의 공급과잉과 이로 인한 판가 약세의 지속, 보조금 등의 정책에 따른 수요의 높은 가변성,
석유, 석탄화학
사업의 수익기반 저하로 인한 당사의 수익 창출력 약화 및 지속되는 선수금 위축과 투자 확대로 인한 차입 부담 증가에 기인합니다. 

더불어, 2017년 및 2018년 당사가 발행한 제82회, 제83회 무보증사채에 대하여 한국신용평가(주)는 2019년 5월 정기평가를 통해 기존 신용등급이었던 A+ 안정적(Stabele)을 A+ 부정적(Negative)로 변경하였습니다. 이에 2019월 발행된 당사의 제84회 무보증사채는 NICE신용평가(주) A+ 안정적(Stable), 한국기업평가(주) A+ 안정적(Stable), 한국신용평가(주) A+ 부정적(Negative)을 을 부여받았습니다. 

2020년 3월

정기 및 수시

평가
를
통해

3
개 신용평가회사들은 당사의 신용등급을 A0 안정적(Stable)로 하향 평정하였습니다.

폴리실리콘 사업 축소에 따른 사업경쟁력 약화, 폴리실리콘 부문에서의 영업적자에 따른 재무안정성 저하,

COVID-19
영향으로 인한 업황 위축 등을 등급 변경의 주요 원인으로 언급하였습니다.

2016년 이후 당사의 지속적인 재무개선활동과 비핵심사업 매각 등을 통해 당사의 재무건전성은 개선된 것으로 판단되지만, 향후 업황의 침체, 대외변수, 폴리실리콘의 수급여건 및 신규사업의 투자 성과 등에 따라 재무건전성은 악화될 수 있는 가능성이 존재하며, 이에 따라 당사의 신용등급이 추가적으로 하락할 위험을 배제할 수 없습니다. 신용등급의 하락은 당사의 재무융통성을 악화시키고 대외 신인도를 낮추는 요인이므로 투자자 여러분께서는 본 신고서 및 투자설명서의 제1부 및 제2부에 기재된 회사 전반에 걸친 현황 및 산업 및 당사의 상황을 참고하시어 의사결정을 하시기 바랍니다.

[녹색경영과 관련한 위험]

타.
당사와 종속회사는 녹색경영에 만전을 기하고 있음에도 불구하고, 공해사건 발생 및 할당량 이상의 온실가스 배출은 부가적인 비용 부담으로 인하여 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

당사 및 연결대상 종속회사가 영위하고 있는 화학 및 에너지 사업은 여러가지 산업요소가 복합적으로 결합된 산업으로 진화해 나가고 있고, 저탄소 녹색성장 기본법 등에 영향을 받으며, 녹색 성장과 같은 이슈가 산업의 성장성을 좌우하는 변수로 부각되고 있습니다. 

당사는 저탄소 녹색성장 기본법에 따라 산업통상자원부 등 정부부처 8개 기관이 공동 시행하는 녹색인증제에서 국내 최초로 녹색전문기업 인증과 녹색기술 인증을 동시에 획득하여 유지하고 있습니다. 녹색 전문기업은 정부로부터 인증받은 녹색기술에 의한 매출액 비중이 전체 매출의 30% 이상을 차지하는 기업을 대상으로 하며, 인증받은 기업은
수출, 자금, R&D 등에서 직간접적인 지원을 받게 됩니다.

이에 당사는 연구 개발활동을 통해 국토교통부로부터 녹색기술 인증을 획득, 나아가 2014년 5월 녹색전문기업 확인을 획득하였습니다(만료일: 2022년 5월 15일). 당사가 녹색기술 인증을 획득한 기술 현황은 아래와 같습니다. 

인증명
인증기관
유효기간

녹색전문기업 확인서
산업통상자원부
2014.05.16~2022.05.15

녹색기술 인증서(흄드실리카 진공단열재 제조기술)
국토교통부
2018.05.17~2021.05.16

자료: 당사 사업보고서

상기한 녹색전문기업 확인 획득 등의 국가 인증사항 이외에도, 당사는 「저탄소 녹색성장 기본법」 제42조제4항제5호에 따라 온실가스/에너지 목표관리업체에 지정되었으며, 2015년부터 「온실가스배출권의 할당 및 거래에 관한 법률」 제8조에 따라 온실가스 배출권 거래제 적용 대상업체에 해당합니다. 이에 따라, 기후변화 대응 로드맵을 통해 온실가스 배출량 저감을 위한 중장기 전략을 수립하여 전사적으로 운영하고 있습니다. 장기 계획으
로
2025 GHG Master Plan을 수립하여 온실가스 배출량과 에너지 소비량을 줄이고, 2015년 1월 1일부터 시행된 온실가스 배출권 거래제에 대응하기 위해 외부 감축사업 발굴 및 추가 감축기술을 모색하고 있습니다. 이러한 온실가스 배출량 저감 및 에너지 절감 노력은 출퇴근 시 대중교통 및 카풀 이용, 소등, 냉난방기 적정온도 조절 등에서부터 공정 최적화를 통한 전력 및 스팀의 효율적 사용 등 각 조직에서 체계적으로 준비, 시행하고 있습니다.

2020년도 온실가스 총배출량 및 에너지 사용량은 전년 대비 모두 큰 폭으로 40.3% 감소하였으며 이는

태양광용 폴리실리콘 생산공장 가동중단에 기인하였습니다. 또한 2019년도 역시 온실가스 총 배출량 및 에너지 사용량은 모두 2018년 대비 각각
6.39
%, 6.53% 가량 감소하였습니다. 당사의 온실가스 배출량 및 에너지
사용량은 2016년 이후 꾸준히 감소하고 있습니다. 이는 사업부문의 가동시간과 연관되어 있으며 2016년 이후 당사의 평균가동률은 지속적으로 하락하고 있음에 기인합니다.

[당사 온실가스 총배출량 및 에너지 사용량]

구분
2020년
2019년
2018년

온실가스 배출량(tCO2e/yr)
1,263,375
2,116,289
2,260,826

에너지사용량(TJ/yr)
22,488
37,669
40,302

자료: 당
사 사업보고서
주1) 상기 내용은「저탄소 녹색성장 기본법」제44조에 따라 인증되었음
주2) 대상: 당사의 국내 사업장 및 본사

[ 당사 각 사업연도 가동률 ]

(단위 : 시간, %)

연도
누적 
가동가능시간
4분기 누적
실제가동시간
평균가동률

2020년

7,920

5,148

65%

2019년
7,920
5,227
66%

2018년
7,920
5,702
72%

자료: 당사 사업보고서 
주) 영업비밀에 해당하는 사항은 제외하고 기재

이와 같이 당사의 기술 인증 현황 및 내부 지침 등에도 불구하고, 당사는 생산 설비의 가동에 따라 탄소배출량 및 에너지사용량이 유동적으로 변하고 있습니다. 온실가스 배출량 할당과 관련된 사항은 불확실성으로 인하여 합리적인 추정이 어려워 현재 당사의 재무제표에는 반영되어 있지 않습니다. 향후, 당사 사업부문 생산품에 대한 수요 증가로 인한 가동률 증가와 이로 인하여 탄소 배출량이 당사의 할당량을 초과하게 될 경우, 당사는 외부에서 탄소배출권을 조달해야 하므로, 부가적인 비용이 발생할 수 있습니다. 또한 당사는 대규모 설비를 기반으로 하는 장치산업 회사로서 공해사건 등이 발생할 수도 있으며, 이 경우 당사의 평판 및 수익성에 부정적인 영향을 미칠 위험성이 존재합니다. 

[신규사업 관련 위험- 제약ㆍ바이오ㆍ도시개발사업]

파. 당사는 창출된 영업현금의 일정 부분을 신사업에 투자하면서 다양한 사업 아이디어를 검토 및 구조화하여 회사의 지속가능한 성장을 도모할 예정입니다.
당사는 신사업을 화학산업으로만 국한하지 않고, 제약ㆍ바이오ㆍ도시개발사업 등의 분야
로
진출을 진행하고 있으며, 관련 투자나 비용지출을 수반할 수도 있습니다. 이에
향후 신규사업의 진행상황과 수익성에 대한 지속적인 모니터링이 필요
할 것으로 판단됩니다.

당사는 창출된 영업현금의 일정 부분을 신사업에 투자하면서 다양한 사업 아이디어를 검토 및 구조화하여 회사의 지속가능한 성장을 도모할 예정입니다. 당사는 신사업을 화학산업으로만 국한하지 않고, 당사가 기존 보유하고 있는 나노 화학 기술과 해외 네트워크
를 기반으로 제약ㆍ바이오 등의 분
야
에 진출을 진행하고 있습니다. 이에 당사는 의약품 수탁생산(CMO) 뿐만 아니라, 국내 및 해외 바이오 벤처기업에 대한 재무적 투자 등의 활동을 통해 당
사
의 새로운 수익창출 모델 구축을 도모하고
있습니다.
더불어 추후 당사의 내부 및 외부 역량을 활용하여 M&A를 포함한 투자, 라이선스 등을 통해 신규 매출원을 발굴할 계획입니다.

2018년

6월 당사는 제약ㆍ바이오 관련 신규사업 추진 및 시너지의 일환으로 부광약품(주)의 지분 3.1%인 1,510,786주를

428억원에 취득한 바 있으며, 부광약품(주)와 2018년 7월 합작회사인 비앤오바이오(주)를 설립한 이후 신약 파이프라인 확보 및 제조 등을 위해
공동 투자를 진행할 예정입니다.

비앤오바이오(주)는 유망한 신약 후보물질 라이선스인 바이오텍 지분투자 등을 통해 바이오사업을 영위할 회사로, 현재 사업 초기단계로 2021년내 시설이나 장비 등의 투자는 계획된 바 없습니다.

더불어, 당사는 바이오 산업에 대한 재무적 투자의 일환으로 2019년 1월 췌장암 치료제 후보물질 파이프라인을 보유한 벤처기업인 (주)에스엔바이오사이언스의 지분
2
9.33%
매입에
약
50억
원을
투자하여 바이오 비즈니스 모델 구축을 위해 협
력해나가고 있습니다.

또한
2019년 3월
에는 미국에 종속회사 OCI Bio Investments LLC

를 설립하여 전략적 파트너로
서
항암 면역세포유전자 치료제를 개발 중인 Adicet Bio와 액상생검을 이용한 암진단 제품 개발 회사인 Nucleix에 투자하는 등 해외시장의 사업기회도 탐색하고 있습니다.
Adicet Bio는 미국 나스닥 상장 바이오 업체인 resTORbio와 합병 후, 회사명 Adicet Bio로
2020년
9월 나스닥에 상장 하였습니다.

당사가 진행하고 있는 제약 사업 부문은 후보 물질 발굴 및 개발, 제조에 이르는 전 과정을 직접

수행하기보다는,
성
공 가능성이 높은 신약 파이프라인 투자를 통해 투자 리스크를 최소화하고자 하고 있습니다. 따라서, 추후 당사의 제약 및 바이오 부문에 대한 투자금액 예상 및 투자자금회수 가능성에 대한 정확한 추정은 불가능하다고 판단됩니다.

더불어 당사는 종속 회사인 DCRE를 통해 도
시개발사업을 영위하고 있습니다. 2019년 10월 DCRE는 HDC현대산업개발 컨소시엄과
공사 도급 및 PM용역 기본계약을
체결하였으며, 인천광역시 미

추

홀구에 시티오씨엘(

CITYOCIEL
) 도시개발 프로젝트를 진행 중입니다. 2021년 3월 주상복합단지(아파트
약 980세대, 오피스텔 약 900실) 1차 분양 공고
후 청약
진행 중이며, 이어 2021년 상반기 내 아파트
추가분양도 순차적으로 진행 예정 입니다.

현재 당사의 신규산업 투자는 초기단계이며, 가시적인 성과로 당사 수익성 개선에 기여하는 데에는 장기적인 기간이 소요될 것으로 예상됩니다. 현재까지 당사가 신규 산업에 투자 한 비용은 당사의 주력 사업 부문에 소모되는 비용 대비 미미한 수준이나, 가시적인 수익성과가 나타나기 전까지 해당사업 부문에 소모되는 연구비 및 기타 비용 등은 지속적으로 증가할 예정입니다. 더불어, 추후 도시개발 사업 관련 분양이 원활히 이루어지지 않거나, 당사가 투자를 진행한 바이오기업들의
업황 및 연구결과에 따라 당사가 기 지출한 제약 및 바이오 관련 투자자금 회수가 이루어지지 않을 가능성 역시 존재하오니, 투자자께서는 이점을 유의하시기 바랍니다.

3. 기타위험

[환금성 제약 위험]

가. 본 사채의 상장예정일은 2021년 04월 13일입니다. 본 사채는 한국거래소의 채무증권의 신규상장심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단됩니다. 하지만
급격한 채권시장의 변동에 의해 영향을 받을 가능성이 있으며, 상장 이후 채권에 대한 매도량과 매수량 사이에 불균형이 발생할 경우 환금성에 제약이 있을 수 있으므로 투자자들께서는 이점을 유의하시기 바랍니다.

본 사채의 상장예정일은 2021년 04월 13일로, 본 사채는 한국거래소의 채무증권의 신규상장심사요건(「유가증권시장 상장규정」 제43조)을 충족하고 있습니다. 상세한 내역은 다음과 같습니다.

구 분
요 건
요건 충족내역

발행회사
자본금이 5억원 이상일 것
(보증사채권 및 담보부사채권, 자산유동화채권 제외)
충족

모집 또는 매출
모집 또는 매출에 의하여 발행되었을 것
충족

발행총액
발행액면총액이 3억원 이상일 것
(보증사채권 및 담보부사채권은 5천만원 이상)
충족

미상환액면총액
당해 채무증권의 미상환액면총액이 3억원 이상일 것
(보증사채권 및 담보부사채권은 5천만원 이상)
충족

본 사채는 한국거래소의 채무증권의 신규상장심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 무난하게 통과할 것으로 판단합니다. 하지만 급격한 채권시장의 변동에 의해 영향을 받을 가능성이 있으며, 상장 이후 채권에 대한 매도량과 매수량 사이에 불균형이 발생할 경우 환금성에 제약이 있을 수 있으므로 투자자들께서는 이점을 유의하시기 바랍니다.

[기한의 이익 상실 선언에 따른 위험]

나. 당사가 본 사채의 발행과 관련하여
사채관리회사와 맺은 사채관리계약과 관련하여 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 사채관리회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에게 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다.

당사가 본 사채의 발행과 관련하여 사채관리회사와 맺은 사채관리계약과 관련하여 담보권 설정 등의 제한, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 사채관리회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다. 기타 자세한 사항은 사채관리계약서를 참고하시기 바랍니다.

[예금자보호법 미적용]

다.
본 사채는 예금자보호법의 적용대상이 아니며, 금융기관 등이 보증한 것이 아니므로 원리금 상환 책임은 당사에게 있습니다. 따라서 투자자들께서는 이러한 점을 고려하시어 투자에 유의하시기 바랍니다.

본 사채는 금융기관이 보증하거나 예금자보호법의 적용대상이 아니므로 원리금 상환책임은 전적으로 당사에 있으며, 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다. 원금상환일과 이자지급일에 원금상환이나 이자지급을 이행하지 아니한 때에는 해당 원금 및 이자에 대하여, 각 해당 지급기일 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행의 연체대출이율중 최고이율을 적용하여 연체이자를 지급합니다. 단, 동 연체대출최고이율이 본사채 이자율을 하회하는 경우에는 본사채 이자율을 적용합니다.

[공모일정 변경 및 증권신고서 내용 수정에 따른 위험]

라.
본 증권신고서상의 공모일정은 확정된 것이 아니며 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유가 발생시 변경

될 수 있습니다. 또한 본 신고서는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제120조제1항 규정에 의해 효력이 발생하며, 제120조제2항에 규정된 바와 같이
동 신고서의 효력 발생은 신고서의 기재사항이 진실 혹은 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지는 것은 아닙니다.

본 증권신고서상의 공모일정은 확정된 것이 아니며 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유가 발생시 변경될 수 있습니다. 또한 본 신고서는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제120조제1항 규정에 의해 효력이 발생하며, 제120조제2항에 규정된 바와 같이 동 신고서의 효력 발생은 신고서의 기재사항이 진실 혹은 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지는 것은 아닙니다.

[사채권 전자등록에 관한 사항]

마.
본 사채는 「주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 의거 전자등록기관인 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 사채의 권리 내용을 전자등록하고 사채권은 발행하지 아니합니다. 본 사채에 대하여는 실물채권을 발행하거나 등록필증을 교부하지 아니합니다.

[예측 진술된 기재사항의 변동 가능성 및 전자공시사항 참조]

바.
당사는 상기에 기술된 투자위험요소 외에도 경제상황 등에 의하여 직접적 또는 간접적으로 영향을 받을 수 있습니다. 또한, 금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는
당사의 사업보고서 및 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자자께서는 투자의사를 결정하시는데 참조하시기 바랍니다.

※ 상기 사업위험, 회사위험 및 기타위험을 고려하시어 투자자 제위의 현명한 판단을 바랍니다.

Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

1. 평가기관

구 분
증 권 회 사

회 사 명
고 유 번 호

공동대표주관회사
NH투자증권(주)
00120182

공동대표주관회사
KB증권(주)
00164876

공동대표주관회사
한국투자증권(주)
00160144

2. 평가개요

공동대표주관회사인 NH투자증권(주), KB증권(주) 및 한국투자증권(주)은 「자본시장과금융투자업에관한법률」제71조 및 동법시행령 제68조에 의거 공정한 거래질서 확립과 투자자 보호를 위해 다수인을 상대로 한 모집ㆍ매출 등에 관여하는 인수회사로서, 발행인이 제출하는 증권신고서 등에 허위의 기재나 중요한 사항의 누락을 방지하는데 필요한 적절한 주의를 기울였습니다.

공동대표주관회사는 인수 또는 모집ㆍ매출의 주선업무를 수행함에 있어 적절한 주의 의무를 다하기 위해 금융감독원이 제정한 「금융투자회사의 기업실사(Due Diligence) 모범규준」(이하 '모범규준'이라 한다)의 내용을 회사 내부 규정에 반영하여 2012년 2월 1일부터 제출되는 지분증권, 채무증권 증권신고서를 대상(자산유동화증권 등 제외)으로 기업실사를 의무적으로 수행하도록 규정하고 있습니다.

(1) 실사 일정

구 분
일 시

기업실사 기간
2021년 03월 18일 ~ 2021년 03월 31일

방문실사
2021년 03월 22일

실사보고서 작성 완료
2021년 03월 31일

증권신고서 제출
2021년 04월 01일

(2) 기업실사 참여자

<공동대표주관회사 참여자>

소속기관
부서
성명
직책
실사업무분장
참여기간
주요경력

NH투자증권(주)
General Industry부
최민호
이사
기업실사 총괄
2021년 03월 18일 ~ 2021년 03월 31일
기업금융업무 18년

NH투자증권(주)
General Industry부
김영호
부장
기업실사 책임
2021년 03월 18일 ~ 2021년 03월 31일
기업금융업무 등 12년

NH투자증권(주)
General Industry부
이수진
대리
기업실사 실무
2021년 03월 18일 ~ 2021년 03월 31일
기업금융업무 7년

한국투자증권(주)
구조화금융부
김현서
부장
기업실사 총괄
2021년 03월 18일 ~ 2021년 03월 31일
기업금융업무 20년

한국투자증권(주)
구조화금융부
이상욱
팀장
기업실사 책임
2021년 03월 18일 ~ 2021년 03월 31일
기업금융업무 9년

한국투자증권(주)
구조화금융부
고은준
대리
기업실사 실무
2021년 03월 18일 ~ 2021년 03월 31일
기업금융업무 5년

한국투자증권(주)
구조화금융부
이범필
주임
기업실사 실무
2021년 03월 18일 ~ 2021년 03월 31일
기업금융업무 2년

KB증권(주)
기업금융1부
김영동
이사
기업실사 총괄
2021년 03월 18일 ~ 2021년 03월 31일
기업금융업무 21년

KB증권(주)
기업금융1부
김지훈
차장
기업실사 책임
2021년 03월 18일 ~ 2021년 03월 31일
기업금융업무 11년
 채권운용업무 4년

KB증권(주)
기업금융1부
이우영
대리
기업실사 실무
2021년 03월 18일 ~ 2021년 03월 31일
기업금융업무 3년

<발행회사 참여자>

소속기관
부서
이름
직책

OCI (주)
자금팀
황창민
부장

OCI (주)
자금팀
김상균
매니저

OCI (주)
자금팀
조상현
매니저

3. 기업실사

(1) 기업 실사 항목 

증권 신고서 관련 실사 및 점검 항목 및 점검결과

항 목
세부 확인사항
점검 결과

1. 모집 또는 매출
증권에 관한 사항
가. 본 채권 발행과 관련하여 유관 법규 준수 여부 검토
나. 본 채권 발행과 관련하여 정관상 근거 및 이사회 결의 내용 검토
다. 본 채권의 발행가액(전환가액, 행사가액 등 포함)의 적정성 검토
라. 일반투자자에게 청약기회 제공 여부
기업실사
보고서
(주1)

2. 증권의
주요 권리 내용
가. 본 채권의 발행과 관련한 수탁계약 체결여부 확인 및 수탁계약을 체결하지 않은 경우 원리금 미지급 시 투자자 보호방안 마련 여부 검토
나. 사채관리계약 체결여부 등 투자자 보호방안 확인 및 사채관리계약을 체결하지 않은 경우 원리금 미지급시 투자자 보호방안 마련 여부
기업실사
보고서
(주2)

3. 투자위험요소
가. 발행회사의 사업위험, 회사위험, 기타 투자위험이 증권신고서에 적정하게 반영되어 있는지 여부 검토
기업실사
보고서
(주3)

4. 자금의 사용목적
가. 자금 사용목적 확인 및 투자대상의 실재성, 자금사용 예정시기 등 검토
나. 청약 미달 시 자금집행 우선순위, 미달자금 충원계획
다. 기존에 공모를 통해 조달한 자금의 사용 내역
기업실사
보고서
(주4)

5. 경영능력 및 투명성
가. 최근 1년간 대표이사 및 감사 등의 변동 내역
나. 최근 1년내 등기임원의 50%이상 변경 여부
다. 소송 및 분쟁내역
라. 금융 및 조세 관련 법령 위반 혐의로 자료제출 요구 및 소명 요구 등을 받고 있는지 여부
마. 기타 관련 법령에 따른 제재 현황
기업실사
보고서
(주5)

6. 회사의 개요
가. 최근 신용평가 등급전망 하향 여부
나. 최근 최대주주의 변경 여부
다. 최대주주의 주식 담보제공 및 질권설정으로인한 주주권 행사의 제한 가능성
라. 최근 3년간 경영진의(대표이사 포함) 중도 해임 여부
마. 주식매수선택권의 행사에 따른 경영권 불안정성의 대두 가능성
바. 사외이사선임, 경영지배인 선임, 이사의 계열회사 겸직과 관련한 상법 준수여부
사. 최근 1년간 새로 선임된 경영진에 대한 사항
아. 경영권 보호장치 여부
자. 사실상 임원의 존재 여부
차. 최근 최대주주 및 특수관계자 등과의 거래 내역
기업실사
보고서
(주6)

7. 사업의 내용
가. 동사가 영위하는 산업과 관련된 사항
나. (신성장산업, 바이오산업, 녹색기술산업 등의 경우) 외부전문가에 기술평가 여부 
다. 수주 조건 변경 및 계약 등에 관한 사항 
라. 매출액 및 매출채권 변동에 관한 사항
마. 재고자산 변동에 관한 사항
바. 주된 사업의 전부 또는 상당 부분의 매출을 점유하는 거래처의 존재 신용등급 변동 및 지속적인 거래 가능 여부
사. 정기보고서나 주요사항보고서에 기재된 사업추진 계획의 진행 여부
아. 해외시장 진출과 관련한 사항
자. 환위험 관리지침 존재 여부 및 환위험 관리지침에 따라 환위험이 관리되는지 여부
기업실사
보고서
(주7)

8. 재무에 관한 사항
가. 최근 3년간 주요 재무비율의 급격한 변동 여부 검토 
나. 금번 발행과 관련한 신규사업 및 관련 투자자금의 사용처
다. 재무정보에 활용된 재무정보의 기준일, 단위 및 기준통화의 통일여부
라. 건설업의 경우 건설공사 수익인식 방법의 변경, 시행사 등에 대한 지급보증의 부채인식 등과 관련한 사항기재 여부
마. 금융업의 경우 자본적정성 확보, 자산유동화 방식에 의한 부실채권 매각거래의 부인 등과 관련한 사항 기재여부
바. 최근 3년간 회계변경 및 오류수정을 통해 매출, 이익 등이 변경된 사실이 있는 경우
기업실사
보고서
(주8)

9. 감사인의 감사의견 등
가. 최근 3년간 외부감사인으로부터 적정 이외의 감사의견을 받은 사실 유무
나. 최근 3년간 회계정책상 변경 또는 중대한 오류수정 유무
기업실사
보고서
(주9)

10. 회사의 기관 및 계열회사에 관한 사항
가. 최근 사업년도 종료일 이후 자회사 지분인수 및 매각, 계열회사 편입 등과 관련된 변경사항
기업실사
보고서
(주10)

11. 주주에 관한 사항
가. 대주주 및 기타 주요주주의 변동 등 회사의 지배구조와 관련된 변경 사항
기업실사
보고서
(주11)

12. 임원 및 직원 등에
 관한 사항
가. 급격한 인력의 변동 혹은 중요 인력의 이탈 유무
나. 최근 사업년도 종료일 이후 주식매수선택권 부여 사실 유무
기업실사
보고서
(주12)

13. 이해관계자와의
 거래내용 등
가. 감사보고서에 해당 내역의 기재 여부
기업실사
보고서
(주13)

14. 기타 투자자보호를
 위해 필요한 사항
가. 당국으로부터 받은 관련 법령에 따른 제재조치 여부
나. 정기보고서가 연결기준으로 작성된 경우, 주요 종속회사와 관련된 위험이 동사에 미치는 영향의 중대성
다. 사내규정(금고관리, 인장관리, 접대비지급규정) 등의 문서화 유무
라. 자금관리에 대한 내부통제제도 마련 유무
마. 법인인감, 수표, 통장 등의 관리책임자가 업무분장에 따라 별도로 존재하는지의 여부
바. 과거 횡령, 배임 등이 발생한 경우 유출자금의 회수방안 마련 여부 및 재발방지를 위한 내부통제시스템이 개선되어 운영되는지의 여부
사. 관리조직 내에 주식(공시)담당자 배치 여부
아. 이사회의사록 원본 관리자와 관리대장 관리자가 분장되어 적절히 관리되는지의 여부
기업실사
보고서
(주14)

※ 상기 기업실사항목의 상세내역은 동 증권신고서에 첨부되어 있는 [기업실사] 를 참고하시기 바랍니다.

(2) 기업 실사 이행내역

일 자
기업실사내용 및 확인자료

2021년 03월 18일
* 발행 절차 관련사항 확인
- 이사회 등 절차 및 정관 등 검토
- 무보증 회사채 발행 일정 협의
- 실사 사전요청자료 제공
- 실사 방식 및 일정 안내

2021년 03월 22일
* 발행회사 방문
* Due-diligence Check-List에 따라 투자위험요소 실사 
* 회사의 사업내용 이해 
- 사업의 내용, 영업현황, 인터뷰 및 실사 
- 경쟁 현황 인터뷰 및 실사 
* 재무관련 사항, 영업실적에 대한 실사 및 인터뷰 
* 사업계획 검토 및 인터뷰

2021년 03월 23일
* 발행회사 및 소속산업 조사 
- 동사 공시서류(분기보고서, 사업보고서 및 감사보고서 등) 검토 확인 
- 외부 전문기관 자료 확인 
* 이사회의사록, 주주총회의사록, 내부규정, 정관 및 법인등기부등본 검토

2021년 03월 31일
* 기업실사내용 보완
* 증권신고서 작성 및 조언, 증권신고서 내용의 검증 
- 모집매출 증권 관련 적정성 검토 
- 투자위험요소 세부사항 체크

(3) 실사 세부내용 및 검토자료 내역 :
동 증권신고서에 첨부되어 있는 [기업실사]를 참조하시기 바랍니다.

4. 종합의견

동사는 베이직케미컬 부문, 카본케미컬 부문, 에너지솔루션부문, 기타 부문의 사업 부문으로 구성되어 폴리실리콘 및 무기화학물질, 석유석탄화학물질의 생산을 주력 산업으로 하고 있습니다. 

동사의 2020년 연결기준 사업 부문별 매출액 비중을 살펴보면, 베이직케미컬 부문이 9,537억원(전체 매출액 연결조정 전의 45.3%), 카본케미컬 부문 7,951억원(전체 매출액 연결조정 전의 37.7%), 에너지솔루션 부문 3,285억원(전체 매출 연결 조정 전의 15.6%), 기타 부분이 303억원을(전체 매출액 연결조정 전의 1.4%)을 기록하고 있습니다. 

한편, 동사는 2020년 2월 한국 사업장의 태양광용 폴리실리콘 생산 규모를 축소하고, 반도체용 고순도 폴리실리콘 사업 비중을 확대하기로 결정하였습니다. 설비보완을 거친 후 일부 설비는 가동을 재개하여, 한국에서는 반도체용 고순도 폴리실리콘 사업에 집중하고, 말레이시아 사업장에서는 태양광용 폴리실리콘을 생산하는 투트랙(two-track) 전략을 펼쳐나갈 예정입니다.

화학사업은 당국으로부터 엄격한 환경, 보건, 안전 관련 규제를 받고 있습니다. 정부의 환경정책이 점차 강화되는 추세이므로 환경규제에 따른 경영환경 불확실성이 존재합니다. 온실가스 배출량 규제 등 현행 및 향후 정부 규제의 방향에 부합하기 위해, 동사는 환경과 안전에 대한 노력을 기울이고 있지만, 동사가 현존 및 향후 시행될 규정들을 준수하지 못할 경우 벌금 부과, 소비자 우려 증대 등 사업 전반에 부정적인 영향을 미칠 수도 있음을 투자자께서는 유의하시기 바랍니다. 

동사의 2020년 연결기준 매출액은 2조 25억원, 영업손실 861억원, 당기순손실 2,512억원을 기록하였습니다. 2020년 연결기준 매출액은
태양광용 폴리실리콘 생산중단 결정에 따른 판매량 감소로 전년의 2조 6,051억원 대비 23.1% 감소하였으나, 2020년 하반기 들어 글로벌 웨이퍼 업체 증설에 따른 수요 증가로 폴리실리콘 가격이 상승하면서 영업적자폭은 전년 대비 감소한 모습입니다. 동사가 영위하고 있는 화학 사업 관련 매출액 및 수익성은 대외변수에 따른 업황 부진, 유가 하락, 주요 제품가격 하락 등에 따라 변동 위험이 상존하고 있습니다. 투자자께서는 이점 유의하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

2020년 연결기준 동사의 베이직케미컬 부문 매출액은 9,537억원으로, 전년 대비 26.6% 감소하였으며, 이는 2020년 2월 군산공장 폴리실리콘 생산 중단 결정에 따른 사업 축소의 영향인 것으로 판단됩니다. 2020년 연결기준 카본케미컬 부문의 매출액은 7,951억원으로 전년 대비 23.3% 감소하였습니다. 이는 2020년 상반
기
COVID-19
의 영향으로 중국공장이 정상적으로 가동되지 못한 영향과, 카본블랙 시장의 공급 과잉 때문입니다. 동사의 에너지솔루션 부문은 2020년 연결기준 3,285억원으로 전년 대비 15.5% 감소하였으며, 기타 부문의 매출액은 303억원으로 전년 대비 1.4% 소폭 상승하였습니다. 

2020년 연결기준 동사의 부채비율은 86%, 유동비율은 236.8%를 기록하고 있습니다. 또한, 동사의 2020년 연결기준 차입금의존도는 37.4%, 유동성차입금 비중은 32.5%를 나타냈습니다. 동사는 사업 포트폴리오 재정비 및 유형자산, 기타 자산 등의 매각을 통해 자본효율화 및 재무구조 개선을 위한 노력을 진행해 왔습니다. 2020년말 기준 동사의 연결기준 현금 및 현금성자산과 단기금융자산 합계액인 6,382억원을 고려했을 때 동사가 유동성 위기에 처할 가능성은 낮다고 판단되나, 유동성 차입금 대비 여유자금을 항시 일정 수준 이상으로 유지하지 못할 수 있음에 투자자께서는 유의해주시기 바랍니다. 한편, 동사의 2020년 연결기준 이자보상비율은 영업손실을 기록하면서 음(-)의 값을 기록하였습니다.

2020년 연결기준으로 동사는 양의 재무활동으로 인한 현금흐름을 나타내고 있으며, 동사는 차입금 또는 부채의 상환을 통해 재무구조 개선의 노력을 진행하고 있습니다. 또한, 동사는 신고서 제출일 기준 예정되어있는 대규모(총자산의 20%이상)투자는 없으며, 이에 따라 향후 투자활동으로 인한 현금유출이 추가적으로 확대될 가능성은 적습니다.

2020년말 동사의 연결기준 운전자본(평균 유동매출채권 + 평균 재고자산 - 평균 유동매입채무)은 1조 890억원 규모로 2019년말 9,741억원 대비 약 11.8% 가량 증가하였는데, 이는 평균 재고자산의 증가에 기인합니다. 동사의 2020년말 연결기준 평균 재고자산은 8,599억원으로, 전년말 대비 18.5% 증가하였습니다. 한편, 2020년말 연결기준 동사의 평균 유동성매출채권은 3,556억원으로, 전년말 대비 12.3% 감소하였습니다. 운전자본을 구성하는 요소 중 재고자산의 비중이 과중해지고 유동성 매출채권 등의 유동자산 비중이 과도하게 낮아질 경우, 동사의 자본 조달 및 운전자본 운영에 있어 제약으로 작용할 수 있습니다.

동사는 창출된 영업현금의 일정 부분을 신사업에 투자하면서 다양한 사업 아이디어를 검토 및 구조화하여 회사의 지속가능한 성장을 도모할 예정입니다. 동사는 석유화학제품을 비롯하여 기타 화학제품의 고부가가치화를 추진하고, 기존 사업의 연관ㆍ파생 분야에서 적극적으로 신사업 기회를 발굴하고 있습니다. 이에 향후 신규사업의 진행상황과 수익성에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다.

상기의 제반사항을 고려할 때, 금번 발행되는 동사의 제86회 무보증사채 원리금 상환은 무난할 것으로 사료되나, 국내외 거시경제 변수의 변화로 상환에 대한 가능성이 저하될 수 있습니다. 또한, NICE신용평가(주) 및 한국기업평가(주)에서 평정한 동사의 회사채 평정등급은 A0(안정적)으로, 투자자께서는 투자시에 상기 검토 결과는 물론, 동 증권신고서 및 예비투자설명서에 기재된 동사의 전반에 걸친 현황 및 동사의 산업 및 영업상의 위험요소, 재무상황 및 관계회사 등과 관련된 제반 위험요소 등을 유의하시기 바랍니다. 또한 공동표주관회사인 NH투자증권(주), KB증권(주) 및 한국투자증권(주)는 본 사채의 원리금 상환과 관련하여 어떠한 책임도 지지 않으니 참고하시기 바랍니다.

2021년 04월 01일

공동대표주관회사 NH투자증권 주식회사

대표이사 정 영 채

KB증권 주식회사

대표이사 김 성 현

한국투자증권 주식회사

대표이사 정 일 문

Ⅴ. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[제86회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
97,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
357,460,000

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
96,642,540,000

나. 발행 제비용의 내역

[제86회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
67,900,000
발행금액 970억원 ×0.07%

대표주관수수료
9,700,000
발행금액 970억원 ×0.01%

인수수수료
184,300,000
발행금액 970억원 ×0.19%

사채관리수수료
6,000,000
정액

신용평가수수료
87,340,000
NICE신용평가, 한국기업평가 (VAT포함)

기타 비용
표준코드부여수수료
20,000
종목당 20,000원

상장수수료
1,400,000
500억원 이상 ~ 1,000억원 미만

상장연부과금
300,000
상장기간 1년당 100,000원 (한도 : 50만원)

발행등록수수료
500,000
전자등록금액의 100,000분의 1 (한도 : 50만원)

합 계
357,460,000
-

2. 자금의 사용목적

2_자금의사용목적

가. 자금의 사용목적

회차 :
86
(기준일 :
2021년 04월 07일
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

-
-
-
97,000
-
-
97,000

나. 자금의 세부 사용내역

금번 당사가 발행하는 제86회 무보증사채 발행금액

970억원
은

채무상환자금으로 사용될 예정으로, 자세한 내역은 아래 표를 참고하시기 바랍니다.

<채무상환자금 세부 내역>

(기준일 :
2021년 04월 07일)

(단위 : 백만원)

종류
발행일
만기일
이자율
전자등록총액

제83회 공모사채
2018년 04월 19일
2021년 04월 19일
2.894%
100,000

주1) 금번 공모사채 발행으로 조달하는 자금은 실제 자금 사용일까지 은행 등의 금융기관의 수시입출금예금, 정기예금 등 금융상품을 이용해 예치할 예정입니다.
주2) 상기금액 중 본 채권 발행금액으로 부족한 금액은 당사 자체 자금 또는 추가 차입으로 지급할 예정입니다.

Ⅵ. 그 밖에 투자자보호를 위해 필요한 사항

1. 시장조성에 관한 사항

- 해당사항 없습니다.

2. 이자보상비율

(단

위

: 백
만
원)

항목
2020년
2019년
2018년

영업이익(손실)(A)
(86,145)
(180,605)
158,670

순이자비용(B)
36,199
37,905
45,002

이자보상비율(A/B)
(2.38)
(4.76)
3.53

자료: 당사 사업보고서
주1) 연결 기준
주2) 순이자비용 = 이자비용 - 이자수익

이자보상비율은 기업의 이자부담 능력을 판단하는 지표로 이자보상비율이 1.00을 넘으면 회사가 이자비용을 부담하고도 수익이 난다는 의미이고, 이 비율이 1.00 미만일 경우에는 영업활동을 통해 창출한 이익으로 금융비용조차 지불할 수 없는 것을 의미합니다. 

당사의 2020년말 연결기준 이자보상비율은 -2.38배로 음(-)의 값을 갖고
있습니다. 당사의 주요 제품인 폴리실리콘의 업황이 지속적으로 악화됨에 따라 2019년 영업적자로 전환한 후,

COVID-19 사태를 겪으며 2020년 2분기까지 당사의 영업이익 적자가 지속 되었습니다. 다만, 2020년 2월 당사
가
국내
사업장의 폴리실리콘 사업 규모 축소 및 반도체용 폴리실리콘 사업에 집중 하기로 결정 하고, 폴리실리콘을 필두로 주요 품목별 시장이 회복,

안정화 되면서 2020년 분기별 영업이익은 3분기부터 재 흑자전환 후 안정적인 성장세를 보였습니다. 향후 차입금 감소에 따른 이자비용의 절감, 폴리실리콘 가격의 견고한 상승세 지속, 에너지솔루션 부문의 영업이익 흑자전환 등 영업이익이 증가한다면 해당 비율은 상승할 수 있습니다. 다만, 신고서 제출일 현재

COVID-19 사태가 아직 지속되고 있으며, 태양광 업황의 뚜렷한 개선 모습이 보이지 않는다는 점에서 당사 수익성 회복에 대해 장담할 수 없습니다. 향후 당사의 이자보상비율이 현 수준보다 낮아질 수 있음에 투자자들께서는 유의해주시기 바랍니다.

3. 미상환 채무증권의 현황

가. 미상환 사채
(연결기준)

(기준일 : 2021년 03월 31일)
(단위 : 백만원)

종류
발행일
만기일
이자율
전자등록총액

제83회 공모사채
2018년 04월 19일
2021년 04월 19일
2.894%
100,000

제84-1회 공모사채
2019년 06월 18일
2022년 06월 18일
2.172%
90,000

제84-2회 공모사채
2019년 06월 18일
2024년 06월 18일
2.523%
60,000

제85회 공모사채
2020년 07월 02일
2023년 07월 02일
3.031%
80,000

합 계
330,000

자료: 당사 제
공

나. 미상환 기업어음(연결기준)

- 해당사항 없습니다
.

다. 단기사채등(연결기준)

- 해당사항 없습니다.

4. 신용평가회사의 신용평가에 관한 사항

가. 신용평가회사

신용평가회사명
평 가 일
회 차
등 급

NICE신용평가㈜

2021년 03월
29
일

제86회
A0(안정적)

한국기업평가㈜

2021년 03월
26
일

제86회
A0(안정적)

나. 평가의 개요

- 평가대상 회사채의 상환능력 및 그 안정성은 NICE신용평가㈜ 및 한국기업평가㈜의 평가기준에 따라 평가한 결과입니다.

다. 평가의 결과

- 본 신용평가등급은 제86회 회사채 발행을 위하여 받은 등급입니다.

평 정 사
평정등급
등급의 정의
등급전망
(Rating Outlook)

NICE신용평가(주)

A0

원리금 지급확실성이 높지만 장래 급격한 환경변화에 따라 다소 영향을 받을 가능성이 있음.
Stable(안정적)

한국기업평가(주)
A0
원리금 지급능력은 우수하지만 상위등급보다 경제여건 및 환경악화에 따른 영향을 받기 쉬운 면이 있음.

5. 정기평가 공시에 관한 사항

가. 평가시기

당사는 NICE신용평가(주) 및 한국기업평가(주)로 하여금 만기상환일까지 동사의 매 사업년도 결산후 본 사채에 대하여 정기평가를 실시하게 하고, 동 평가등급 및 의견을 공시하게 합니다. 

나. 공시방법

NICE신용평가(주) 및 한국기업평가(주)는 상기 정기평가에 대한 내용을 각 신용평가회사의 홈페이지에 게시하여 공시합니다.
- NICE신용평가(주) : http://www.nicerating.com
- 한국기업평가(주) : http://www.rating.co.kr

6. 기타 투자의사결정에 필요한 사항

가. 본 사채는 「주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률」에 따라 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로 실물 채권을 발행 또는 등록필증을 교부하지 아니합니다. 

나. 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제120조제3항에 의거 이 신고서의 효력 발생은 신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.

다. 본 신고서 제출 이후 관계기관과 협의하여 신고서의 내용이 수정될 수 있으며, 경우에 따라 발행상의 일정에 차질이 발생할 수 있습니다.

라. 본 사채는 금융기관이 보증한 것이 아니므로 원리금지급은 OCI㈜가 전적으로 책임을 지며 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다.

마. 금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 사업보고서 및 분기보고서, 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자의사를 결정하시는 데 참조하시기 바랍니다.

제2부 발행인에 관한 사항

4_발행인에관한사항(참조방식에의한기재가아닌경우)

Ⅰ. 회사의 개요

1. 회사의 개요

가. 연결
대상 종속회사의 개황

OCI 주식회사(
010060, 이하 "지배회사")는
공시서류작성기준일
현재 53개(국내 6개, 해외 47개)의 종속회사가 있습니다.
연
결실체 중 지배회사만 유가증권시장에 상장되어 있습니다. 연결대상

종속
회
사의 개요와 사업의 내용은 아래와 같습니다.

(단위 : 백만원)

상호
설립일
주소
주요사업
최근사업연도말
자산총액
지배관계 근거
주요종속
회사 여부

OCI Enterprises Inc.
1990.09.24

San Antonio, TX 78230
, USA

지주회사
459,255
주1)
○

OCI Peroxygens LLC

2013.04.18

San Antonio, TX
78230

, USA

지주회사
-
주1)
X

OCI Alabama LLC
2011.08.25
Decatur, AL 35601, USA
PC(Percarbonate) 제조
34,120
주1)
X

OCI Energy LLC

2010.12.28

San Antonio, TX
78230

, USA

지주회사
166,914
주1)

○

OCI Solar Power LLC

2009.09.14

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 개발 및 운영

118,572
주1)

○

Cornerstone Power Holmdel, LLC

2010.04.29
Holmdel, NJ 07733, USA

태양광발전시설 운영

12,082
주1)
X

OCI Solar San Antonio LLC

2011.05.11

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
-
주1)
X

OCI Alamo 1 LLC

2012.07.13

San Antonio, TX 78221
, USA

태양광발전시설 운영

111,342
주1)

○

OCI Construction LLC

2012.01.04

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 개발

12,859
주1)
X

OCI Solar San Antonio 2 LLC

2013.02.28

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영

-
주1)
X

OCI
Alamo
2 LLC

2012.07.13

San Antonio, TX 78109
, USA

태양광발전시설 운영

10,102
주1)
X

OCI San Antonio Crown LLC

2015.06.12

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
-
주1)
X

OCI Crown
LLC

2015.06.12

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
13,208
주1)
X

OCI San Antonio Sol LLC
2019.04.08

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
-

주1)

X

OCI Sol LLC
2019.05.13

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
12,870

주1)

X

OCI San Antonio Sunshiner LLC
2019.04.17

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
-

주1)

X

OCI Sunshiner LLC
2019.05.13

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
-

주1)

X

OCI San Antonio Sunray LLC
2019.05.30

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
-

주1)

X

OCI Sunray LLC
2019.05.30

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
823

주1)

X

OCI San Antonio LoneSun LLC
2020.11.02

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
-

주1)

X

OCI LoneSun LLC
2020.11.02

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
65

주1)

X

OCI San Antonio Comanche Solar LLC
2020.11.19

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
-

주1)

X

OCI Comanche Solar LLC
2020.11.17

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
-

주1)

X

OCI San Antonio Stillhouse Solar LLC
2020.11.19

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
-

주1)

X

OCI Stillhouse Solar LLC
2020.11.17

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 운영
-

주1)

X

OCI Solar Lavonia LLC

2013.03.06

Lavonia, GA 30553
, USA

태양광발전시설 운영

1,555
주1)
X

OCI Development Holding Corporation
2016.06.21

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광발전시설 개발

-
주1)
X

Mission Solar Energy LLC

2012.06.19

San Antonio, TX
78235

, USA

Solar Panel 제조
88,614
주1)

○

ERCAM Trackers LLC

2012.09.04

San Antonio, TX
78230

, USA

태양광Tracker 생산
-
주1)

X

OCI Investments Corp.

2019.05.07

San Antonio, TX
78230

, USA

지주회사
14,970
주1)
X

OCI Bio Investments LLC

2019.03.06

San Antonio, TX
78230

, USA

투자
-
주1)
X

OCI Bio Investments Ⅱ LLC
2019.05.29

San Antonio, TX
78230

, USA

투자
-
주1)
X

OCI China Co., Ltd.
2011.09.07

Shanghai, China

지주회사, 사업개발,
폴리실리콘 및 화학제품 판매
110,991
주1)

○

Shandong OCI Co., Ltd.
2008.09.26

Zaozhuang, Shandong, China

콜타르 증류 제품 생산 및 판매
41,532
주1)
X

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
2015.02.13
Maanshan, Anhui, China

콜타르 증류 제품 생산 및 판매

68,387
주1)
X

Shandong OCI-Jianyang 
 Carbon Black Co., Ltd.

2014.06.24

Zaozhuang, Shandong, China

카본블랙제품 생산 및 판매
59,362
주1)

○

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.

2011.08.18
Tangshan, Hebei, China
FS의 생산 및 판매
23,773
주1)
X

OCI Global Ltd.

2013.11.28
Tsimshatsui, Kowloon, Hong Kong

아시아지역 태양광발전사업 총괄

15,788
주1)
X

OCI Solar(China) Co., Ltd.

2015.12.08

Jiaxing, ZheJiang, China

중국지역 태양광발전사업 총괄

15,629
주1)
X

OCI(Jiaxing) Solar Technology Co., Ltd.

2015.03.24

Jiaxing, ZheJiang, China

태양광발전시설 건설 및 운영
3,299
주1)
X

LongKou Huazhun New Energy 
 Development Co., Ltd.

2014.06.18
Yantai, Shandong, China

태양광발전시설 건설 및 운영

6,552
주1)
X

OCI (Wuxi) Solar Power Co., Ltd.
2014.10.31
Wuxi, Jiangsu, China

태양광발전시설 건설 및 운영

3,741
주1)
X

Huaian Hongya New Energy 
 Development Co., Ltd.
2015.01.22

Huaian, Jiangsu, China

태양광발전시설 건설 및 운영
13,731
주1)
X

OCIM Sdn. Bhd.
2009.08.18
Kuching, Sarawak, Malaysia
폴리실리콘 생산 및 판매
390,066
주1)

○

OCI Vietnam Co., Ltd.
1993.11.04
Di An, Binh Doung, Vietnam
농약원제 생산 및 판매
8,361
주1)
X

OCI Japan Co., Ltd.
2011.07.01
Minato-ku, Tokyo, Japan
폴리실리콘 및 화학제품 판매
1,712
주1)
X

OCI 정보통신(주)
1997.07.23
서울특별시 중구 소공로 94
정보시스템 개발, 운영
4,660
주1)
X

(주)디씨알이
2008.05.08
인천광역시 미추홀구 독배로 230
도시개발업 및 부동산개발
1,588,037
주1)

○

OCI 스페셜티(주)
2009.07.01
충남 공주시 탄천면 탄천산업단지길 110
태양광산업 관련 소재 제조 및 판매
44,480
주1)

X

ELPION Silicon Sdn. Bhd.

2011.03.02
Kuala Lumpur City Centre, Malaysia

태양광산업 관련 소재 제조 및 판매

1,064
주1)
X

OCI SE (주)
2012.07.30
전라북도 군산시 새만금산단3로 213
증기 및 온수 공급, 열병합 발전
506,570
주1)

○

OCI 파워(주)
2012.10.19

전
라북도 군산시 자유무역2길 15

태양광 발전, 발전부품 제조 및 판매
37,994
주1)
X

오씨아이드림(주)

2019.08.08
서울특별시 중구 소공로 94
고용알선 및 인력공급업
597
주1)

X

※ 2020년 말 자산총액은 각 회사의 별도재무제표 기준

주1) 지분
율 50% 초과

(연결대상 종속회사가 보유한 간접투자지분을 포함
)

주2) 주요 종속회사는 직
전사업연도
별도
재무제표상
자산총액이 750억원 이상

나. 연결대상회사의 변동 내용

구 분
자회사
사 유

신규
연결
OCI San Antonio LoneSun LLC
당기 설립

OCI LoneSun LLC
당기 설립

OCI San Antonio Comanche Solar LLC
당기 설립

OCI Comanche Solar LLC
당기 설립

OCI San Antonio Stillhouse Solar LLC
당기 설립

OCI Stillhouse Solar LLC
당기 설립

연결
제외
OCI Ivory Holding LLC
당기 청산

-
-

다. 회사의 법적ㆍ상업적 명칭

지배회사의
명칭은 『오씨아이 주식회사』로 표기하고, 약칭은 『OCI 주식회사』이
며, 영문은 『OCI Company Ltd.』입니다

.

라. 설립일자 및 존속기간

지배회사는 소다회 및 관련제
품의 제조ㆍ판매를 주사업 목적으로 1959년 8월 5일 설립되었으며, 1976년 6월에 한국거래
소가
개설하는 유가증권시장에 주식을 상장하였습니다. 2001
년 5월 1일을 합병기일로 주식회사 제철화학과 합병하였으며, 합병된 회사
는 동양화학공업 주식회사에서 동양제철화학 주식회사로 상호를 변경하
고, 2001년 5월
18일 동양제철화학 주식회사로 주권을 변경 상장하였습니다. 2009년 4월
1일 지배회사는 상호를 동양제철화학 주식회사에서 현재의 OCI 주식회사로 변경하였습니다.

마. 본사의 주소, 전화번호 및 홈페이지

주소 : 서울특별시 중구 소공로 94

전화번호 : 02) 727-9500

홈페이지 : http://www.oci.co.kr

바. 중소기업 해당여부

중소기업기본법에 의한 중소기업에 해당되지 않습니다.

사. 주요사업의 내용

주요사업내용
주요사업장

·베이직케미컬

폴리실리콘의 제조, 판매

OCI(주),

OCIM Sdn. Bhd.

Slim Rod 등 제조 및 판매

OCI 스페셜티(주)

과산화수소 및 과탄산소다 생산 및 판매
OCI(주), OCI Alabama LLC

FS 등 제조 및 판매
OCI(주), Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.

·카본케미컬

카본블랙, P/A 등 관련제품의 제조, 판매
OCI(주), Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.

콜타르증류 제품 생산 및 판매
OCI(주), Shandong OCI Co., Ltd., Ma Steel OCI Chemical Co.,Ltd.

농약원제 생산 및 판매
OCI Vietnam Co., Ltd.

·에너지솔루션

태양광 발전사업, 발전시설 건설 및 운영
OCI Solar Power LLC, OCI(Wuxi) Solar Power Co., Ltd., OCI 파워(주) 등

Solar Panel 제조
Mission Solar Energy LLC

태양광 Tracker 생산

ERCAM Trackers LLC

증기 및 온수공급, 발전전기업
OCI SE(주)

·기타

폴리실리콘 및 화학제품 판매
OCI China Co.,Ltd., OCI Japan Co.,Ltd.

도시개발업 및 부동산개발
(주)디씨알이

정보시스템 개발 및 운영
OCI정보통신(주)

상기 외에 국내외 다수의 회사에 대하여
전액투자 또는 합작투자방식
으로 사업을 영위하고 있으며, 본점 소재지 사옥 일부를 임대하고 있습니다.

2018년 7월 신성장동력 확보를 위해 바이오사업부를 신설하였으며, 자체 투자 또는 합작사를 통한 신약개발 및 원료물질 확보, M&A와 라이선스 인 혹은 파이프라인 개발 등을 통하여 신규 수익원을 발굴하고자
활동을 전개하고 있습니다.

사업의 내용에 관한 자세한 사항은 Ⅱ. 사업의 내용을 참조하시기 바랍니다.

아. 계열회사에 관한 사항

지배회사는 독점규제
및 공정거래에 관한 법률에 의해 OCI 주식회사 대표이사인 이우현을 동일인으로 하는 오씨아이 기업집단에
속해 있습
니다.
공
시서류제출일 전일 기준

소속 계열회사의 현황은
아래와 같습니다.

구분
회사명
업종
사업자등록번호
비고

상장
(4개)
OCI(주)
화합물 및 화학제품 제조
506-81-00069
유가증권시장 상장

(주)유니드
화합물 및 화학제품 제조
104-81-24846
유가증권시장 상장

SGC에너지(주)
열병합 발전
214-81-89700
유가증권시장 상장

SGC이테크건설(주)
종합 건설
214-81-89369
코스닥 상장

비상장
(14개)
(주)디씨알이
도시개발업 및 부동산 개발
121-81-90282
-

OCI-Ferro(주)
타일용 유약 제조 및 판매
104-81-67850
-

OCI SE(주)
증기 및 온수 공급, 열병합 발전
401-81-47852
-

OCI 스페셜티(주)
태양광산업 관련 소재 제조 및 판매
312-86-08587
-

OCI 정보통신(주)
정보시스템 개발, 운영
104-81-41995
-

OCI 파워(주)
태양광 발전, 발전부품 제조 및 판매
104-86-44532
-

비앤오바이오(주)
의약품 연구개발
209-86-01051
-

오씨아이드림(주)
고용알선 및 인력공급업
548-86-01432
-

행복도시태양광발전소(주)

태양광 발전소 건설, 관리 및 운영

144-81-11053
-

(주)유니드LED
사파이어 잉곳, 웨이퍼 제조업
104-86-34922
-

(주)유니드글로벌상사
도매 및 상품중개
104-81-29104
-

SGC디벨롭먼트(주)
부동산업
401-81-44627
-

SGC그린파워(주)
증기 및 온수공급, 발전전기업
401-81-56346
-

SGC솔루션(주)
비금속 광물제품 제조
430-87-10929
-

총 18개사

※ (주)쿼츠테크는 SGC에너지(주)(구 군장에너지(주))에 흡수 합병됨에 따라, 2020년 1월 21일 오씨아이기업집단에서 제외

자
. 신
용평가
에 관한 사항

평가일
평가대상
유가증권 등
평가대상 유가증권의
신용등급
평가회사
(신용평가등급범위)
평가구분

2021.03.
29

무보증회사채
A
NICE신용평가(주)
(AAA~D)
본, 정기

2021.03.
26

무보증회사채
A
한국기업평가(주)
(AAA~D)
본, 정기

2020.06.10
무보증회사채
A
NICE신용평가(주)
(AAA~D)
본

2020.06.10
무보증회사채
A

한국신용평가(주)
(AAA~D)

본, 정기

2020.03.27
무보증회사채
A
한국기업평가(주)
(AAA~D)
정기

2020.03.25
무보증회사채
A
NICE신용평가(주)
(AAA~D)
정기

2020.02.28
무보증회사채
A

한국신용평가(주)
(AAA~D)

수시

2020.02.12
무보증회사채
A+

한국기업평가(주)
(AAA~D)

수시

2019.11.27
무보증회사채
A+

NICE신용평가(주)
(AAA~D)

수시

2019.11.25
무보증회사채
A+

한국기업평가(주)
(AAA~D)

수시

2019.05.31
무보증회사채
A+

NICE신용평가(주)
(AAA~D)

본, 정기

2019.05.31
무보증회사채
A+

한국기업평가(주)
(AAA~D)

본, 정기

2019.05.30
무보증회사채
A+

한국신용평가(주)
(AAA~D)

본, 정기

2018.04.17
무보증회사채
A+

한국기업평가(주)
(AAA~D)

정기

2018.04.17

기업어음
A2+

한국기업평가(주)
(AAA~D)

수시

2018.04.04
무보증회사채

A+

NICE신용평가(주)
(AAA~D)

본, 정기

2018.04.04

기업어음
A2+

NICE신용평가(주)
(AAA~D)

수시

2018.04.04

무보증회사채

A+

한국신용평가(주)
(AAA~D)

본, 정기

□ 신용평가 회사의 신용등급체계 및 등급부
여의미

1) 기업어음 신용등급

등급체계
등급 부여 의미

A1
적기상환능력이 최상이며 상환능력의 안정성 또한 최상임

A2
적기상환능력이 우수하나 그 안정성은 A1에 비해 다소 열위임

A3
적기상환능력은 양호하며 그 안정성도 양호하나 A2에 비해 열위임

B
적기상환능력은 적정시되나 단기적 여건변화에 따라 그 안정성에 투기적인 요소가 내포되어 있음

C
적기상환능력 및 안정성에 투기적인 요소가 큼

D
상환불능 상태임

※ 상기 등급 중 A2부터 B등급까지는 +, - 부호를 부가하여 동일등급내에서의 우열을 나타내고 있음

2) 회사채 신용등급

등급체계
등급 부여 의미

AAA
원리금 지급능력이 최상임

AA
원리금 지급능력이 매우 우수하지만 AAA 의 채권보다는 다소 열위임

A
원리금 지급능력은 우수하지만 상위등급보다 경제여건 및 환경악화에 따른 영향을 받기 
쉬운 면이 있음

BBB
원리금 지급능력은 양호하지만 상위등급에 비해서 경제여건 및 환경악화에 따라 
장래 원리금의 지급능력이 저하될 가능성을 내포하고 있음

BB
원리금 지급능력이 당장은 문제가 되지 않으나 장래 안전에 대해서는 단언할 수 없는
투기적인 요소를 내포하고 있음

B
원리금 지급능력이 결핍되어 투기적이며 불황시에 이자지급이 확실하지 않음

CCC
원리금 지급에 관하여 현재에도 불안요소가 있으며 채무불이행의 위험이 커 매우 투기적임

CC
상위등급에 비하여 불안요소가 더욱 큼

C
채무불이행의 위험성이 높고 원리금 상환능력이 없음

D
상환 불능상태임

※ 상기 등급 중 AA부터 B등급까지는 +, - 부호를 부가하여 동일 등급 내에서의 우열을 나타내고 있음

차. 회사의 주권상장에 관한 사항

주권상장
(또는 등록ㆍ지정)여부
주권상장
(또는 등록ㆍ지정)일자
특례상장 등
여부
특례상장 등
적용법규

유가증권시장 상장
1976년 06월 02일
해당사항 없음
해당사항 없음

※ 주권상장일자는 OCI 주식회사의 전신인 동양화학공업(주)의 유가증권시장 상장일임

2. 회사의 연혁

가. 회사의 본점 소재지 및 그 변경

지
배회사
의
본점
소재지는 서울특별시 중구 소공로 94 입니다. 

나. 경영진의 중요한 변동

공시서류제출일 전일 기준 지배회사는 총 3인의
대표이사(백우석, 이우현, 김택중)를 두고 있습니다.

2019년
3
월 26일 제 45기 정기주주총회 이후 개최된 이사회에서 신임 사내이사 김택중을 대표이사 사장으로,

기존 대표이사 부회장 백우석, 대표이사 사장 이우현을 각각 대표이사 회장, 대표이사 부회장으로 선임하였습니다.

직위
성명
대표이사 재임기간

대표이사(회장)
백우석
2006.03.17 ~ 현재

대표이사(부회장)
이우현
2013.03.22 ~ 현재

대표이사(사장)
김택중
2019.03.26 ~ 현재

지배회사의 등기임원 변동 내역은 아래의 표와 같습니다.

일 자
내 용

2015.03
선임 : 대표이사 백우석, 이우현
사임 : 사내이사 김상열

2016.03

선임 : 대표이사 이수영
 사외이사 이상승, 박진호
(2명 전원 감사위원회 위원)

2016.12
사임 : 사외이사 박진호(감사위원회 위원)

2017.03
선임 : 사외이사 김용환, 반장식, 유기풍(3명 전원 감사위원회 위원)

2017.07
사임 : 사외이사 반장식(감사위원회 위원)

2017.10

퇴임(사망)
: 대표이사 이수영

2018.02
퇴임(사망) : 사외이사 김용환(감사위원회 위원)

2018.03
선임 : 대표이사 백우석, 이우현
 기타비상무이사 김상열
 사외이사 한부환, 장경환(2명 전원 감사위원회 위원)

2019.03
선임 : 대표이사 김택중
 사외이사 안미정, 강진아(2명 전원 감사위원회 위원)

2020.03
선임 : 사외이사 유기풍(감사위원회 위원)

2021.03

선임 : 대표이사 백우석, 이우현
 사외이사 한부환, 장경환(2명 전원 감사위원회 위원)

다.
최대주주의 변동

2017년 10월 21일 지배회사의 최대주주였던 이수영 당시 대표이사 회장이 사망하였습니다. 2018년 4월 13일 상속재산분할협의가 완료되었고, 상속(상속인 : 이우현 등 3인)에 의하여 최대주주가 故 이수영 대표이사 회장 및 특수관계인에서 이우현 대표이사 사장(現 부회장) 및 특수관계인으로 변동되었습니다.

2018년 4월
25일 최대주주 본인인 이우현 대표이사 사장(現 부회장)이 주식 일부를 매도하면서 지분율이 감소하였고, 이에 따라 (주)유니드의 이화영 대표이사 회장과 그 특수관계인이 새로운 최대주주가 되었습니다.

자
세한 내용은
가. 최대주주 및 특수관계인의 주식 소유 현황>
을 참고하시기 바랍니다.

기초(2020.1.1)
기준일(2020.12.31)

최대주주
소유주식수
지분율
최대주주
소유주식수
지분율

이
화영 외

32인

5,321,018주
22.31%

이
화영 외

32인

5,352,834주

22.44%

※
총 유통주식 수 : 23
,849,371주

※
공시서류제출일 전일 현재 지배회사의 최대주주
이화영 외 31인은 5,352,726주(22.44%)의 주식을 보유하고 있습니다.

라. 상호의 변경

- 종속회사 OCI Alamo 9 LLC는 2019년 3월 회사의 상호를 OCI Corona LLC로 변경하였고, 2020년 3월 회사의 상호를 다시 OCI Crown LLC로 변경하였습니다.

- OCI Solar San Antonio 9 LLC는 2019년 4월 회사의 상호를 OCI San Antonio Corona LLC로 변경하였고, 2020년 3월 회사의 상호를 다시 OCI San Antonio Crown LLC로 변경하였습니다.

- OCI Investments LLC는 2019년 5월 회사의 상호를 현재의 OCI Bio Investments LLC로 변경하였습니다.

마. 기타 중요한 변동사항

회사의 명칭
주요사업의 내용
회사의 연혁

OCI(주)
각종 화학제품의
제조 및 판매

1959.08 회사 설립

2015.03 군산 폴리실리콘 공장 Debottlenecking(P3.9) 완공 (연산 10,000톤)
2016.02 OCI머티리얼즈(주)(현, SK머티리얼즈(주)) 매각 완료
2016.12 OCI(주)의 주식예탁증권(GDR) 싱가포르 증권거래소 상장 폐지
2020.02
군산공장 폴리실리콘 일부 사업 규모 축소

OCI Enterprises Inc.
지주회사

1990.09 회사 설립

2
015.10
OCI Chemical Corp., OCI Resources L.P. 등 매각 완료

2015.11 Mission Solar Energy 잔여 지분 취득(OCI 100%)

2016.01 OCI Solar San Antonio 7 LLC, OCI
Alamo
7 LLC, EKO Pe
roxide LLC 매각 완료

2017.01
OCI Solar San Antonio 6 LLC, OCI
Alamo
6 LLC
매각 완료

2017.08 OCI Solar TRE Holding LLC, OCI Solar TRE LLC 매각 완료
2017.11

Cornerstone Power Vineland 1, LLC 매
각 완료
2018.10 OCI L
amesa Solar II, LLC 매각 완료
2019.03
OCI Investments LLC
설립 및 OCI Alamo 9 LLC → OCI Corona LLC로 사명 변경
2019.04
OCI San Antonio Sol LLC, OCI San Antonio Sunshiner LLC 설립

OCI Solar San Antonio 9 LLC → OCI San Antonio Corona LLC
로 사명 변경
2019.05

OCI Investments LLC → OCI Bio Investments LLC
로 사명 변경

OCI Investments Corp.,

OCI Bio Investments Ⅱ LLC, OCI Sol LLC, 
 OCI Sunshiner LLC, OCI San Antonio Sunray LLC, OCI Sunray LLC 설립
2020.03 OCI San Antonio Corona LLC → OCI San Antonio Crown LLC로 사명 변경
 OCI Corona LLC → OCI Crown LLC로 사명 변경

2020.05 Mission Solar Energy LLC의 주주가 OCI Solar Power LLC에
서 OCI Energy LLC로 변경
2020.11 OCI San Antonio LoneSun LLC, OCI LoneSun LLC 설립
 OCI San Antonio Comanche Solar LLC, OCI Comanche Solar LLC 설립
 OCI San Antonio Stillhouse Solar LLC, OCI Stillhouse Solar LLC 설립

OCI China Co., Ltd.

지주회사, 사업개발, 
폴리실리콘 및 
화학제품의 판매

2011.09 회사 설립

2015.01
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
설립

2015.02
Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
설립

2015.03 OCI(Jiaxing) Solar Technology
Co., Ltd.
설립

2016.03
Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.의 잔
여지분 20%취득
(OCI 100%)
및 사
명
변
경

(Tangshan OCI Sunfar Chemical Co., Ltd.→ Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.

)
2019.08 DCC (Shanghai) Co., Ltd. 흡수 합병

OCIM Sdn. Bhd.
폴리실리콘
생산 및 판매

2009.08 회사 설립
2017.05 OCI(주)의 종속회사로 편입

2017.08 Tokuyama Malaysia Sdn. Bhd. → OCIM Sdn. Bhd.로 사명 변경

(주)디씨알이
도시개발업 및 부동산개발

2008.05 OCI(주)에서 물적분할하여 설립
2009.03 도시개발구역지정 승인(국토해양부)
2016.06 도시개발계획 수립 변경 인가
2017.10 도시개발사업 실시계획 변경 인가
2019.10 도시개발사업 도급 및 프로젝트 관리계약 체결

OCI 스페셜티(주)
태양광산업 관련 소재
제조 및 판매

2009.07 회사 설립

2011.01 Elpion Silicon Sdn. 설립

2012.08 사명변경(엘피온(주) → OCI스페셜티(주))
2015.01 말레이시아 법인(Elpion Silicon Sdn. Bhd.) 상업생산 개시
2017.11 말레이시아 법인(Elpion Silicon Sdn. Bhd.) MG-Si 사업 중단

OCI SE(주)

증기 및 온수공급, 발전전기업

2012.07 회사 설립
2016.04 새만금 열병합발전소 상업생산 시작

바. 화의, 회사정리절차, 합병 및
업종 또는 주된 사업의 변화

2020년 5월 종속회사 OCI 스페셜티(주)는 말레이시아 소재 자회사 Elpion Silicon Sdn. Bhd.에 대해 청산 결의를 하였으며, 공시서류작성기준일 현재 청산 진행 중에 있습니다.

3. 자본금 변동사항

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 원, 주)

주식발행
(감소)일자
발행(감소)
형태
발행(감소)한 주식의 내용

주식의 종류
수량
주당
액면가액
주당발행
(감소)가액
비고

-
-
-
-
-
-
-

4. 주식의 총수 등

가.
주식의 총수 현황

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
비고

보통주
우선주
합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수
100,000,000
-
100,000,000
-

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수
43,398,246
-
43,398,246
-

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수
19,548,875
-
19,548,875
-

1. 감자
17,948,875
-
17,948,875
1999년 3월 / 2001년 5월

2. 이익소각
1,600,000
-
1,600,000
2003년 7월 / 2011년 11월

3. 상환주식의 상환
-
-
-
-

4. 기타
-
-
-
-

Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)
23,849,371
-
23,849,371
-

Ⅴ. 자기주식수
197,267
-
197,267
-

Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)
23,652,104
-
23,652,104
-

나.
자기주식 취득 및 처분 현황

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 주)

취득방법
주식의 종류
기초수량
변동 수량
기말수량
비고

취득(+)
처분(-)
소각(-)

배당
가능
이익
범위
이내
취득
직접
취득
장내 
직접 취득
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

장외
직접 취득
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

공개매수
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

소계(a)
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

신탁
계약에 의한
취득
수탁자 보유물량
보통주
-
197,267
-
-
197,267
자기주식

우선주
-
-
-
-
-
-

현물보유물량
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

소계(b)
보통주
-
197,267
-
-
197,267
-

우선주
-
-
-
-
-
-

기타 취득(c)
보통주
-
-
-
-
-
-

우선주
-
-
-
-
-
-

총 계(a+b+c)
보통주
-
197,267
-
-
197,267
-

우선주
-
-
-
-
-
-

5. 의결권 현황

(기준일 :
2021년 03월 31일
)

(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
주식수
비고

발행주식총수(A)
보통주
23,849,371
-

우선주
-
-

의결권없는 주식수(B)
보통주
197,267
자기주식

우선주
-
-

정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)
보통주
-
-

우선주
-
-

기타 법률에 의하여
의결권 행사가 제한된 주식수(D)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권이 부활된 주식수(E)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권을 행사할 수 있는 주식수
(F = A - B - C - D + E)
보통주
23,652,104
-

우선주
-
-

6. 배당에 관한 사항

가. 주요배당지표

구 분
주식의 종류
당기
전기
전전기

제47기
제46기
제45기

주당액면가액(원)
5,000
5,000
5,000

(연결)당기순이익(백만원)
-251,164
-807,386
103,787

(별도)당기순이익(백만원)
-253,611
-717,595
70,724

(연결)주당순이익(원)
-10,381
-33,308
4,352

현금배당금총액(백만원)
-
-
20,272

주식배당금총액(백만원)
-
-
-

(연결)현금배당성향(%)
-
-
19.5

현금배당수익률(%)
-
-
-
0.8

-
-
-
-

주식배당수익률(%)
-
-
-
-

-
-
-
-

주당 현금배당금(원)
-
-
-
850

-
-
-
-

주당 주식배당(주)
-
-
-
-

-
-
-
-

※ (연결)주당순이익은 계속영업과 중단영업 기본및희석주당순이익임.

지배회사는 회사이익의 일정부분을 주주에게 환원하는 주요수단으로 배당을
시행하고 있으며, 지속적인 성장에 기반한 안정적인 현금 배당을 원칙으로 하고 있습니다. 또한 필요하다고 판단될 경우 주가안정을 위하여 자사주 매입을 해왔습니다. 현금배당, 자사주 매입 등 주주환원 규모 결정시에는 사업 실적, 투자 계획, Cash Flow, 재무 상황 등을 종합적으로 고려하여 결정하고 있습니다. 지배회사는 앞으로도 기업가치 상승 및 지속적인 주주가치 증대를 위해 핵심사업에서 경쟁력을 확보하고 안정적으로 수익을 창출하여, 회사의 재무구조 개선과 주주의 배당 기대를 동시에 충족시킬 수 있는 배당 수준을 유지해 나갈 수 있도록 노력하겠습니다.

지배회사의 정관은 주요 배당 관련 사항에 대해 아래와 같이 규정하고 있습니다.

정관 제48조
(이익배당)

① 이익의 배당은 금전과 주식 및 기타의 재산으로 할 수 있다.
② 제7조의 2에도 불구하고, 이익의 배당을 주식으로 하는 경우 회사가 종류 주식을 발행한 때에는 주주총회의 결의로 그와 같은 종류의 주식으로도 할 수 있다.
③ 제1항의 배당은 제12조 1항에서 정한 날 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 지급한다.

정관 제48조의 3
(중간배당)

① 회사는 상법에 의하여 사업년도 중 1회에 한해 이사회가 결정하는 일자를 기준 일로 하여 이사회 결의로 이익을 중간배당 할 수 있다.
② 제1항의 이익배당금은 중간배당 기준일 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는
등록된 질권자에게
이를 지급한다.

나. 과거 배당 이력

(단위: 회, %)

연속 배당횟수
평균 배당수익률

분기(중간)배당
결산배당
최근 3년간
최근 5년간

-
-
0.27
0.56

※ 최근 연도(2020년) 배당을 실시하지 않아 연속 배당횟수 산출 불가

7. 정관에 관한 사항

가. 최근의 정관 개정

정관의 최근 개정일은 2021년 3월 24일(제 47기 정기주주총회)입니다. 

- 최근 정관 개정 세부 사항(제47기 정기주주총회)

의안
변경전 내용
변경후 내용
변경의 목적

제47기 
정기 주주총회
제2호 의안: 정관 일부 변경의 건

제7조의3 (제1 종류주식)

<중략>

②전환으로 인하여 발행하는 주식에 대한 이익의 배당에 관하여는 제9조의4의 규정을 준용한다.

제7조의3 (제1 종류주식)

<중략>

②<삭제>

「상법」 제350조제3항, 제423조제1항 개정으로 배당기산일 관련 규정을 정비

제7조의5 (제3 종류주식)

<중략>

③전환으로 인하여 발행하는 주식에 대한 이익의 배당에 관하여는 제9조의4의 규정을 준용한다.

제7조의5 (제3 종류주식)

<중략>

③<삭제>

제9조의3 (주식매수선택권)

<중략>

⑧주식매수선택권의 행사로 인하여 발행한 신주에 대한 이익의 배당에 관하여는 제9조의4의 규정을 준용한다.

⑨
<생략>

제9조의3 (주식매수선택권)

<중략>

⑧<삭제>

⑧
<좌동>

제9조의4 (
신주의 배당기산일
)

회사가 유상증자, 무상증자 및 주식배당에 의하여 신주를 발행하는 경우 신주에 대한 이익의 배당에 관하여는 신주를 발행한 때가 속하는 영업년도의 직전영업년도말에 발행된 것으로 본다.

제9조의4

(
신
주의 배당기산일)

회사는 배당 기준일 현재 발행(전환된 경우를 포함한다)동종 주식에 대하여 발행일에 관계 없이 모두 동등하게 배당한다.

제10조 (명의개서 대리인)

<중략>

④제3항의 사무취급에 관한 절차는
명의개서대리인의 증권의 명의개서대행 등에 관한
규정을 따른다.

제10조 (명의개서 대리인)

<중략>

④제3항의 사무취급에 관한 절차는
명의개서대리인이 정한 관련 업무
규정을 따른다.

전자등록제도가 도입됨에 따라 명의개서대행업무가 사라진 현황을 반영

제11조
삭제

<신설>

제11조 (
주주명부 작성·비치)

①회사는 전자등록기관으로부터 소유자명세를 통지 받은 경우 통지 받은 사항과 통지 연월일을 기재하여 주주명부를 작성·비치해야 한다.

②회사는 5% 이상 지분을 보유한 주주(특수관계인 등을 포함)의 현황에 변경이 있는 등 필요한 경우 전자등록기관에 소유자명세의 작성을 요청할 수 있다.

③회사는 전자문서로 주주명부를 작성한다.

「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」제37조제6항 반영

「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률 시행령」
제31조제4항제3호가목에 의거, 회사가 소유자명세의 작성요청이 가능하도록 근거 규정 마련

전자주주명부의 작성근거 신설

제12조 (
주주명부의 폐쇄 및 기준일
)

①
회사는 매년 1월 1일부터 1월 15일까지 권리에 관한 주주명부의 기재변경을 정지한다.

②

회사는 매년
12월 31일 최종의
주주명부에 기재되어 있는 주주를
그 결산기에 관한 정기주주총회에서 권리를 행사할 주주로 한다
.

③
회사는 임시주주총회의 소집 기타 필요한 경우 이사회의 결의로
3월을 경과하지 아니하는 일정한 기간을 정하여 권리에 관한 주주명부의 기재변경을 정지하거나 이사회의 결의로 정한 날에 주주명부에 기재되어 있는 주주를 그 권리를 행사할 주주로 할 수 있으며, 이사회가 필요하다고 인정하는 경우에는 주주명부의 기재변경 정지와 기준일의 지정을 함께 할 수 있다. 회사는 이를2주간 전에 공고하여야 한다.

제12조 (
기준일
)

<삭제>

①

회사는

매년
이사회 결의로 정한 날에

주주명부에 기재되어 있는 주주를
정기주주총회에서 권리를 행사할 주주로 할 수 있으며, 회사는 이사회의 결의로 정한 날의 2주간 전에 이를 공고하여야 한다.

②
회사는 임시주주총회의 소집 기타 필요한 경우 이사회의 결의로
정한 날에 주주명부에 기재되어 있는 주주를 그 권리를 행사할 주주로 할 수 있으며, 회사는 이사회의 결의로 정한 날의 2주간 전에 이를 공고하여야 한다.

전자증권법상주주명부폐쇄 절차는 불필요함에 따라 관련 규정 삭제

「상법」 개정에 따라 이사회 결의로 기준일을 정할 수 있도록 규정을 정비

조문 정비

제12조의2 (전자주주명부)

회사는 전자문서로 주주명부를 작성할 수 있다.

제12조의2
삭제

<삭제>

제11조로 해당내용을 이관하여 통합

제14조 (전환사채의 발행 및 배정)

<중략>

⑥
전환으로 인하여 발행하는 주식에 대한 이익의 배당과 전환사채에 대한 이자의 지급에 관하여는 제9조의 4의 규정을 준용한다.

제14조 (전환사채의 발행 및 배정)

<중략>

⑥
주식으로 전환된 경우 회사는 전환 전에 지급시기가 도래한 이자에 대하여만 이자를 지급한다.

「상법」 제350조제3항,제423조제1항 개정으로 배당기산일 관련 규정을 정비

제15조 (신주인수권부사채의 발행 및 배정)

<중략>

⑥
신
주인수권의 행사로 인하여 발행하는 주식에 대한 이익의 배당에 관하여는 제9조의 4의 규정을 준용한다.

제15조 (신주인수권부사채의 발행 및 배정)

<중략>

⑥
<삭제>

「상법」 제350조제3항,제423조제1항 개정으로 배당기산일 관련 규정을 정비

제15조의2(사채 및 신주인수권증서에 표시되어야 할 권리의 전자등록)

회사는 사채 및 신주인수권증서를 발행하는 대신 전자등록기관의 전자등록계좌부에
사채
및 신주인수권증서에 표시되어야 할 권리를 전자등록한다.

제15조의2(사채 및 신주인수권증서에 표시되어야 할 권리의 전자등록)

회사는 사채 및 신주인수권증서를 발행하는 대신 전자등록기관의 전자등록계좌부에
사채권
및 신주인수권증서에 표시되어야 할 권리를 전자등록한다.
다만, 사채의 경우 법령에 따라 전자등록이 의무화된 상장사채 등을 제외하고는 전자등록을 하지 않을 수 있다
.

문구를 명확히 함

전자등록이 의무화되지 않은 사채에 대하여 전자등록을 하지 않을 수 있음을 명확히 함

제17조 (소집시기)

<중략>

②정기주주총회는
매사업년도 종료 후 3월
이내에, 임시주주총회는 필요에 따라 소집한다.

제17조 (소집시기)

<중략>

②정기주주총회는
제12조 1항에서 정한 기준일로부터 3개월
이내에, 임시주주총회는 필요에 따라 소집한다.

상법 개정에 따라 정기주주총회를 기준일로부터 3개월 이내에 개최하는 것으로 규정 정비

제29조 (이사의 수)

회사의 이사는 3명 이상 9명 이하로 하고, 사외이사 수는 3인 이상으로 하되 전체 이사 수의 과반수로 한다.

②<신설>

제29조 (이사의 수)

①

회사의 이사는 3명 이상 9명 이하로 하고, 사외이사 수는 3인 이상으로 하되 전체 이사 수의 과반수로 한다.

②이사회는 이사 전원을 특정 성(性)의 이사로 구성하지 아니한다
.

2022년 8월 4일 시행 예정인 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제165조의20 반영

제41조 (감사위원회의 구성)

<중략>

④
사외이사인 감사위원회위원의 선임에는 의결권 있는 발행주식총수의 100분의 3을 초과하는 수의 주식을 가진 주주는 그 초과하는 주식에 대하여는 의결권을 행사하지 못한다.

⑤
사외이사가 아닌 감사위원회위원의 선임에는 의결권을 행사할 최대주주와 그 특수관계인, 최대주주 또는 그 특수관계인의 계산으로 주식을 보유하는 자, 최대주주 또는 그 특수관계인에게 의결권을 위임한 자가 소유하는 의결권이 있는 주식의 합계가 의결권이 있는 발행 주식수의 100분의 3을 초과하는 경우 그 주주는 그 초과하는 주식에 관하여 의결권을 행사하지 못한다.

<신설>

<신설>

⑥
감사위원회는 그 결의로 위원회를 대표할 자를 선정하여야 한다. 이 경우 위원장은 사외이사이어야 한다.

제41조 (감사위원회의 구성)

<중략>

④
감사위원회위원은 주주총회에서 이사를 선임한 후 선임된 이사 중에서 감사위원을 선임하여야 한다. 이 경우 감사위원회위원 중 1명은 주주총회 결의로 다른 이사들과 분리하여 감사위원회위원이 되는 이사로 선임하여야 한다.

⑤
감사위원회위원의 선임은 출석한 주주의 의결권의 과반수로 하되 발행주식총수의 4분의 1이상의 수로 하여야 한다. 다만, 상법 제368조의4 제1항에 따라 전자적 방법으로 의결권을 행사할 수 있도록 한 경우에는 출석한 주주의 의결권의 과반수로써 감사위원회위원의 선임을 결의할 수 있다.

⑥감사위원회위원은 상법 제434조에 따른 주주총회의 결의로 해임할 수 있다. 이 경우 제4항 단서에 따른 감사위원회위원은 이사와 감사위원회 위원의 지위를 모두 상실한다.

⑦감사위원회위원의 선임과 해임에는 의결권 없는 주식을 제외한 발행주식총수의 100분의 3을 초과하는 수의 주식을 가진 주주(최대주주인 경우에는 사외이사가 아닌 감사위원회위원을 선임 또는 해임할 때에는 그의 특수관계인, 그 밖에 상법시행령으로 정하는 자가 소유하는 주식을 합산한다)는 그 초과하는 주식에 관하여 의결권을 행사하지 못한다.

⑧
감사위원회는 그 결의로 위원회를 대표할 자를 선정하여야 한다. 이 경우 위원장은 사외이사이어야 한다.

개정 「상법」 제542조의12제2항 반영

개정 「상법」 제542조의12제8항 반영

개정 「상법」 제542조의12제3항 반영

개정 「상법」 제542조의12제4항 반영

제48조 (이익배당)

<중략>

③제1항의 배당은
매 결산기말
현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 지급한다.

제48조 (이익배당)

<중략>

③제1항의 배당은
제12조 1항에서 정한 날
현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 지급한다.

「상법」 제350조제3항, 제423조제1항 개정으로 배당기산일 관련 규정을 정비

부칙

1.(시행일) 이 정관은 2021년 03월 24일부터 시행한다. 다만, 제29조 2항은 2022년 8월 4일부터 시행한다.

나. 정관 변경 이력

정관변경일
해당주총명
주요변경사항
변경이유

2021.03.24
제47기 정기주주총회
- 「상법」개정에 따라 배당 기산일 등 규정 정비
- 전자등록제도 도입에 따른 명의개서대행업무 삭제
- 전자등록제도 도입에 따른 주주명부폐쇄 절차가 사라진 현황 반영
- 자본시장법 개정에 따라 이사회 전원을 특정 성(性)으로 구성하지 못하게 하는 규정 제정 外
「상법」 개정 및 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」개정(2022년 8월 시행 예정) 반영 등

2019.03.26
제45기 정기주주총회
- 주권 및 신주인수권을 전자등록으로 대체 근거 마련
- 전자등록 의무화에 따른 주식사무처리 변경 반영
- 명의개서대리인에게 주주 등의 제반 정보를 신고할
 필요가 없어짐에 따라 조문 삭제
- 외부감사법 개정사항 반영 外
「주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률」 제정 및 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」 개정 등

2018.03.21
제44기 정기주주총회
- 혼합형 종류주식 발행 근거 마련
- 이사의 정원 축소 및 임기 차등화 근거 마련
- 사외이사 및 감사위원회 위원 결원 발생 시,
 이후 소집되는 첫 주주총회에서 후임 선임 근거 마련
- 감사위원회의 직무 변경(외부감사인 승인 → 선정)
「상법」 규정 명문화 및 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」 개정 등

Ⅱ. 사업의 내용

1. 사
업 개황

연결회사는
1959년 지배회사의 설립 이래
,

고부가가치 화학제품을 생산해온 업체로,

화학산업
에서 얻은 기술력, 공정 노
하
우, 효율적인 제조능력 등을 활용하여
고성장ㆍ고수익이 기대되는 사업들을 발굴해
왔습니다.

연결회사는

군산, 포항, 광양,
익산, 천안 등
국내 각지와 미국, 중국, 말
레이시아 등 해외에 생산시설을 보유하고 있으며,
생산한 제품들은 태양광 발전과 같은 신재생에너지산업에서부터 반도체, TFT-LCD와 같은 첨단 기술 산업, 그리고 자동차, 소비재 등과 같은 산업에 이르기까지 다양한 산업군에서
활용되고

있습니다.

연결회사의 사업은 베이직
케
미컬 사업 부문, 카본케미컬 사업 부문, 에너지솔루션 사업 부문, 기타 사업 부문으로 구성되어
있으며, 사업 부문별 주요 사업의 내용은 아래와 같습
니다.

주요 사업 부문
주요 사업의 내용

베이직케미컬 부문
폴리실리콘, TDI, 과산화수소 등 관련 제품의 제조, 판매

카본케미컬 부문
핏치, 카본블랙, 벤젠 등 관련 제품의 제조, 판매

에너지솔루션 부문
열병합 발전, 태양광 발전소 다운스트림

기타 부문
단열재 등 관련 제품의 제조, 판매, 부동산 임대, 도시개발사업 등

가. 사업
부문별 요약재무현황

(1) 보고부문별 수익 및 성과

당기 및 전기의 보고부문별 수익 및 성과는 아래와 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

베이직케미컬 
부문
카본케미컬 
부문
에너지솔루션 
부문
기타 
부문
합계
연결조정
연결후 
합계

매출액
953,715,051
795,054,007
328,475,726
30,286,176
2,107,530,960
(105,014,182)
2,002,516,778

한 시점에 인식하는 수익
943,527,365
790,719,532
326,149,012
8,492,377
2,068,888,286
(81,766,505)
1,987,121,781

기간에 걸쳐 인식하는 수익
10,187,686
4,334,475
2,326,714
21,793,799
38,642,674
(23,247,677)
15,394,997

영업이익(손실)
(74,937,927)
21,857,598
6,231,582
(41,597,103)
(88,445,850)
2,300,775
(86,145,075)

감가상각비 및 무형자산상각비
56,654,580
27,475,336
41,634,951
12,807,336
138,572,203
83,570
138,655,773

※연결재무제표 기준

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

베이직케미컬 
부문
카본케미컬 
부문
에너지솔루션 
부문
기타 
부문
합계
연결조정
연결후 
합계

매출액
1,300,214,744
1,036,830,712
388,599,468
30,661,098
2,756,306,022
(151,163,818)
2,605,142,204

한 시점에 인식하는 수익
1,295,714,329
1,034,940,422
379,866,976
7,602,149
2,718,123,876
(129,643,952)
2,588,479,924

기간에 걸쳐 인식하는 수익
4,500,415
1,890,290
8,732,492
23,058,949
38,182,146
(21,519,866)
16,662,280

영업이익(손실)
(248,572,901)
73,496,625
28,278,554
(31,675,440)
(178,473,162)
(2,131,846)
(180,605,008)

감가상각비 및 무형자산상각비
221,696,433
34,073,596
39,781,455
15,320,317
310,871,801
94,210
310,966,011

※연결재무제표 기준

(2) 보고부문별 자산 및 부채

당기말 및 전기말 현재 보고부문별 자산 및 부채는 아래와 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

베이직케미컬
부문
카본케미컬
부문
에너지솔루션
부문
기타
부문
합계
연결조정
연결후
합계

총자산
1,274,528,408
663,480,824
1,300,751,125
1,232,833,628
4,471,593,985
(34,357,935)
4,437,236,050

유형자산
688,594,370
296,676,906
583,380,875
139,381,998
1,708,034,149
2,157,854
1,710,192,003

무형자산
11,415,580
2,449,153
26,448,076
1,257,084
41,569,893
(1,262,004)
40,307,889

총부채
1,009,734,933
265,741,844
429,429,746
544,991,440
2,249,897,963
(198,390,556)
2,051,507,407

※연결재무제표 기준

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

베이직케미컬
부문
카본케미컬
부문
에너지솔루션
부문
기타
부문
합계
연결조정
연결후
합계

총자산
1,810,660,193
718,582,273
1,331,507,583
944,815,673
4,805,565,722
5,645,990
4,811,211,712

유형자산
1,002,029,107
309,179,362
614,114,269
116,712,462
2,042,035,200
(178,453)
2,041,856,747

무형자산
10,084,393
7,602,365
29,611,119
1,069,871
48,367,748
(2,246,878)
46,120,870

총부채
1,164,127,073
317,970,297
494,728,270
297,330,744
2,274,156,384
(148,668,144)
2,125,488,240

※연결재무제표 기준

(3) 지역별 정보

당기 및 전기의 지역별 수익 및 성과의 내역은 아래와 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

국내 (주1)
미국
중국
아시아
유럽
기타
합계
연결조정
연결후 합계

매출액
1,079,771,451
141,205,918
530,147,058
261,794,159
33,082,887
61,529,487
2,107,530,960
(105,014,182)
2,002,516,778

영업이익(손실)
(62,314,788)
(1,709,752)
(5,073,013)
(13,854,271)
(1,885,712)
(3,608,313)
(88,445,849)
2,300,774
(86,145,075)

(주1)
국내매출액은 Local LC조건에 의한 수출액을 포함한 금액입니다.

※연결재무제표 기준

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

국내 (주1)
미국
중국
아시아
유럽
기타
합계
연결조정
연결후 합계

매출액
1,290,131,770
161,870,819
707,868,999
463,010,260
37,919,618
95,504,556
2,756,306,022
(151,163,818)
2,605,142,204

영업이익(손실)
(72,384,159)
4,304,847
(64,137,895)
(36,136,731)
(2,424,183)
(7,695,041)
(178,473,162)
(2,131,846)
(180,605,008)

(주1)
국내매출액은 Local LC조건에 의한 수출액을 포함한 금액입니다.

※연결재무제표 기준

당기말 및 전기말 현재 지역별 유무형자산의 내역은 아래와 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

국내
미국
중국
아시아
유럽
기타
합계
연결조정
연결후 합계

유형자산
1,200,041,420
169,837,714
109,585,264
228,569,751
-
-
1,708,034,149
2,157,854
1,710,192,003

무형자산
39,830,286
-
1,233,394
506,213
-
-
41,569,893
(1,262,004)
40,307,889

※연결재무제표 기준

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

국내
미국
중국
아시아
유럽
기타
합계
연결조정
연결후 합계

유형자산
1,481,193,282
177,573,039
126,334,540
256,934,339
-
-
2,042,035,200
(178,453)
2,041,856,747

무형자산
46,210,667
-
1,455,935
701,146
-
-
48,367,748
(2,246,878)
46,120,870

※연결재무제표 기준

나. 사업 부문별 시장여건 및 영업
의 개
황 

(1) 베
이직케미컬 사업 부문

- 산업의 특성

베이직케미컬 사업 부문은 주로 무기화
학제품들을 생산하는 분야이며, 주요 제품은
폴리실리콘 등 태양광산업 관련 소재,

과산화수소, TDI 등이 있습니다.
무기화학제품은 각종 화학 및 비화학제품을 생산하는 데 쓰이며, 주로 원료, 가공보조재, 촉매 등으로 사용됩니다.

폴리실리콘이 주요 소재로 사용되는 태양광산업은 다양한 제품 및 연관 산업으로 이루어진 종합 산업의 특성을 가지고 있습니다.
정부주도형 산업에서 수익성에 기반한 산업으로 변화하고 있으나, 아직은 국가의 보급정책 및 보조금에 크게 영향을 받고 있습니다. 

과산화수소는 제지(신문용지) 또는 섬유 표백, PCB, LCD, 반도체의 세정 등 다양한 산업에 사용되며, TDI는 폴리우레탄(PU)의 기초원료로서 자동차, 신발, 가구, 도료, 접착제 등 산업분야 및 일상생활에 폭넓게 사용되고 있습니다. 

- 산업의 성장성

무기화학산업은 18세기 말에서
19세기 초부터 본격적으로 발전하였고, 역사가 긴 만큼 시장 구조도 안정적입니다. 급격한 확장이나 성장은 없지만, 견고한 시장을
바탕으로 꾸준히 성장해오고 있습니다. 

폴리실리콘은 Mg-Si를 정제하여 만드는 초고순도 제품으로, 태양전지 및 반도체 웨이퍼의 핵심소재로 사용됩니다. 신재생 에너지에 대한 관심이 고조되면서 태양광
시장의 지속적인 성장이 기대됩니다.
연결회사는 대만, 중국 등 세계 주요 태양광 업체와 폴리실리콘 장기공급계약을 체결하고 있으며, 대부분 해외시장으로 판매되고 있습니다. 

- 경기변동의 특성

무
기

화학제품들은 일반적으로 다른 산업의 원재료로 사용되기 때문에, 타 산업 경기 변동에 영향을 받으며 다소 시차를 두고 반영된다는 특징이 있습니다.

태양광산업은 국가보조금에 큰
영향을 받기 때문
에
정부 정책
에 따라 시장의 성장세는 유동적일 수 있습니다.

- 국내외 시장 여건

태양광용 폴리실리콘의 주요 고객인 모노웨이퍼 업체들의 증설이 2020년 4분기부터 본격화 되어 모노웨이퍼용 폴리실리콘의 수요가 지속적으로 증가하고 있으며, 폴리실리콘의 가격 역시 상승세를 이어가고 있습니다. 또한 2021년 전세계 태양광발전 설치규모가 2020년 120GW보다 증가한 140~160GW로 예상
(출처: SWS Research, Industrial Security 등)
되고 있어, 모노웨이퍼용 폴리실리콘의 수요 및 가격은 상향 안정세를 유지할 것으로 예상되고 있습니다.

과산화수소 시황과 관련하여서는, 제지, 섬유 산업 등에서의 전통적 수요는 정체되어 있는 상태이며, 전자 산업 등에 사용되는 고순도 과산화수소의 수요는 전방산업인 전자 및 반도체 산업의 업황에 많은 영향을 받습니다. 일부 주요 경쟁사들의 정기보수 및 공급 감소로 가격 반등 가능성이 있으나, COVID-19로 인한 평년 대비 수요 위축은 당분간 지속될 것으로 예상됩니다.

TDI의 글로벌 가격은 2020년 한해동안 전반적으로 약세를 보였으나, 대형 제조사들의 정기보수, 공급불가(force majeure(불가항력))선언 등에 따른 공급 감소 및

COVID-19
확산의 일시적인 완화에 따른 수요증가로 9월부터 11월초까지 상승세를 보였습니다. 그러나 11월부터 글로벌 폴리올(Polyol) 공급 이슈로 인한 수요 감소와 중국 내수 시장 부진에 따라 저가의 중국산 제품이 글로벌 시장에 유입되면서 TDI의 국제가격은 다시 하락세로 전환하였습니다. 이 영향으로 2021년 1월까지 지속적인 가격 하락세를 보였으나, 최근 중국 내수시장의 반등 및 수요 개선으로 향후 시장 가격이 소폭 상승할 것으로 전망됩니다. 

-
회
사의
경쟁우위 요소

연결회사는 50년 이상 고부가가치 화학제품 생산에 매진해 오면서 얻은 경
험, 공정기술에 대한 심도 있는 지식과 노하우를 바탕으로, 폴리실리콘 같은 신규

사업에서 빠르게 선도적 위치를 확보해왔습니다.

2020년 2월 연결회사는 한국 사업장의 폴리실리콘 생산 규모를 축소하기로 결정하였습니다. 설비보완을 거친 후 일부 설비는 가동을 재개하여, 한국에서는 반도체용 고순도 폴리실리콘 사업에 집중하고, 말레이시아 사업장에서는 태양광용 폴리실리콘을 생산하는 투트랙(two-track) 전략을 펼쳐나갈 예정입니다.

지배회사는 고부가가치 사업 확장을 위해 (주)포스코케미칼과 합작사 (주)피앤오케미칼을 설립하여 2021년 1월 연산 5만톤 규모의 고순도 과산화수소 생산공장을 착공하였습니다.
지배회사의 기술력과 포스코케미칼의 경쟁력 있는 원료가 만나 시너지 효과
를 낼 것으로 기대하고 있습니다.

(2) 카
본케미컬 사업 부문

-
산업의 특성

연결회사
의

카본케미컬 사업 부문은
석탄석유화학제품이 주를 이룹니다.

석탄석유화학산업은 석탄과 석유를 원료로 각종 화합물이나 다른 형태의 에너지를 생산하는 산업을 의미하
며, 카본블랙, 핏치, 벤젠, P/A 등
이
주요 제품입니다.

석탄은 19
세기
말부터 현재까지 각종 화학공업의 원료로 다양하고 광범위하게 사
용되어오고 있으
며, 석탄화학산업은 최근 중국과 신흥 개발도상국을 중심으로 그 중요성과 활용도가 재조명되고 있습니다.
석유는 20세기 들어 기술이 발달하면서 생활에 필수적인 자원으로 자리 잡았고, 석유화학산업은 의식주와 관련된 각종 생활용품에서
부터 전기ㆍ전자, 컴퓨터
, 자동차, 건설 등 여타 산업의
기초소재를 생산, 공급하는 주요 기간산업입
니
다
.

- 산업의 성장성

석유화학산업은 세계 경제성장과 궤를 같이하기 때문에, 주요국의 경제 성장과 더불어 신흥시장에서의 수요 증가, 원료 조달의 다각화 등에 영향을 받습니다.

최근 수년 간 중국은 글로벌 석유화학시장의 성장을 견인하였으며, 아시아 지역의 석유화학산업 업황도 중국의 경제성장이나 환경규제와 같은 중국의 수요변동에 큰 영향을 받고 있습니다. 이와 동시에 미국의 정부 정책 및 산업 트렌드의 변화도 세계 석유화학시장의 단기적인 움직임에 영향을 주고 있습니다.

- 경기변동의 특
성

석유화학제품의

수요 증가율은 GDP 성장
률과 밀접
한 관계가 있으며, 가격은 환율 변동이나 유가 등락에
큰 영향을 받고 있습니
다.

-
국내외 시장 여건

2020년 COVID-19의 영향으로 카본블랙의 주요 고객사인 자동차 및 타이어 산업이 침체됨에 따라 카본블랙 수요가 감소하였습니다. 그러나 4분기부터 자동차 및 타이어 산업이 회복하는 양상을 띠며 카본블랙의 수요 역시 점차 회복되고 있어, 시장에 큰 변수가 없는 한 당분간 수요 상승이 지속될 것으로 예상됩니다.

Pitch, 벤젠, P/A 등은 COVID-19로 인한 경제활동 위축으로 국내외 수요 및 판매가격이 약세를 보였으며,
특
히 벤젠의 주요 수입국인 미국이 COVID-19의 영향을 크게 받아 유가 대비 아시아 벤젠 가격의 약세가 진행되었습니
다.

2021년 들어 위축됐던 경제활동이 조금씩 재개되고 2020년보다 유가가 소폭 상승한 가운데, 벤젠 등 석유화학제품의 가격 역시 반등세를 보이고 있습니다. 

-
회사의 경쟁우위
요소 

연결회사의 카본블랙은 석유계 및 석탄계 원료 모두에 대응하여 생산 가능한
시스템을 갖추고 있어, 원료 가격 변동에 따른 리스크를 최소화하고 있습니다.

연결회사의 핏치는 전 세계 콜타
르 핏치 시장에서 높은 시장 점유율을 유지하고 있으며, 세계 유수의 알루미늄 제련업체들로부터 균일한 품질 및 안정적인 공급으로 인정을 받고
있습니다. BTX, P/A 등도 엄격한 품질관리와 환경 관리, 안전 관리를 통해 고객의 요구에 부응하고 있습니다.

(3) 에너지솔루션 사업 부문

-
산업의 특성

신재생에너지산업은 국가 정책에 큰 영향을 받습니다. 환경보전과 지속가능성에 대한 관심이 확대되면서 세계 각국은 정부 차원에서 신재생에너지산업을 집중 육성하려는 움직임을 보이고 있어, 중장기적으로 밝은 전망을 보이고 있습니다.

- 산업의 성장성

세
계

태양광발전산업은 글로벌 시장의 설치 수요 확대에 따라 지속적으로 성장할 것으로 전망됩니다. 더불어 온실가스 감축 이슈에 따른 화석연료의 대체에너지로 태양광발전산업의 중요성은 더욱 증대될 것으로 예상됩니다.

- 경기변동의 특성

태양광발전
등 민간발전사업은
국가정책에 큰 영향을 받습니다. 따라서 경기변동보다는 정부의 산업 육성 의지와 같은 정책적인 부분이 민간발전시장에 영향을 줄 수 있
습니다.

-
국내외 시장 여건

전 세계 태양광발전산업은 시장 수요를 선점하기 위한 경쟁이 전방위적으로 확대되고 있으며, 국가의 정책적인 뒷받침과 기술 발전 등으로 일부 지역에서는 화석원료 발전원가와 신재생에너지 발전원가가 같아지는 그리드패리티(Grid parity)를 달성하였습니다. 기존 발전 원료의 본격적인 대체와 신흥시장 수요 확대 등에 힘입어 시장 규모는 지속적으로 확대될 것으로 예상됩니다. 에너지저장장치(ESS) 시장 역시 배터리 가격 경쟁력 향상 및 신재생에너지 확산을 권장하는 국내외 정부정책에 따른 수요 증가로 지속적인 성
장이 예상됩니다.

- 회사의 경쟁우위 요소

연결회사는 미국 텍사스 주 샌 안토니오시(San Antonio)에서 북미 최대인 450MWac규모의 Alamo 프로젝트를 진행하며 북미시장 태양광발전 개발자로 인정받았고, 북미시장에서의 경험을 토대로 중국 저장(Zhejiang)성 자싱(Jiaxing)시 등지에도 태양광발전 설비 약 22MW를 설치, 운영 중입니다.
이와 같은 사업추진 경험과 운영 노하우, 초기 투자비가 높은 발전사업의 특성을 바탕으로, 사업개발부터 자금조달, 시공, 관리 운영에 이르기까지 발전 사업의 전 업무 영역을 아우르는 사업 솔루션을 제공하고 있습니다.

또한 2019년 1월 종속회사인 OCI파워가 인버터 제조회사인 카코뉴에너지㈜의 영업 양수를 완료하면서, 인버터, 전력변환장치(PCS) 등 제조 기술도 확보하였습니다.
현재 전략적 제휴를 통해 전기차 재사용배터리를 활용한 태양광 발전용 ESS 사업화를 진행하고 있으며, ESS와 태양광 발전을 아우르는 사업 모델을 발굴하고 시장 내 입지를 더욱 강화해 나갈 계획입니다.

(4) 신규 추진 사업의 내용 및 전망

- 사업 분야
의 내용 및 진출 목적

전세계적으로 향상된 생활수준과 인구의 고령화로 신
종ㆍ만성 질환이 증가하면서
, 건강한 삶과 노후에 대한 관심이 높아지고,
의약 및 바이오 관련 기술이 글로벌 산업 트렌드로 떠올랐습니다. 연결회사는 고순도 화학제품 제조에서 쌓은 노하우와 다양한 M&A, 전략적 제휴를 진행했던 경험을 바탕으로 제약
ㆍ
바이오 산업 분야에 진출하였습니다.

- 시장의 주요 특성

제약
ㆍ

바이오 산업은 국민의 건강과 삶에 밀접하게 연결되어 있어 차세대 유망 산업으로 각광받고 있고, 제품 개발에서 생산까지 기술 집약도가 높아 고부가가치 창출이 가능한 산업입니다. 세계 의약품시장은 2000년대 중반 이후 꾸준한 성장세를 보이고 있으며, 바이오 산업 내에서도 바이오 의약품이나 바이오 원료 등 새로운 영역 또한 지속적으로 확대되고 있습니다. 이러한 시장 상황 및 기회 요인을 바탕으로 유수의 제약 기업들 뿐만 아니라, 세계적인 화학업체들도
제약
ㆍ
바이오 산업
에 진출하고 있습니다.

- 신규사업 관련 투자 및 예상 자금소요액 등

연결회사는 신규 사업 추진의 일환으로 부광약품(주)와 2018년 7월 합작 회사인 비앤오바이오(주)를 설립하고, 신약 파이프라인 확보 및 제조 등을 위하여 공동 투자 노력을 이어가기로 하였습니다. 2019년 1월에는 췌장암 치료제 후보물질 파이프라인을 보유한 벤처기업 (주)에스엔바이오사이언스의 지분
약 26%
(공시서류제출일 전일 기준 약 25%)
를
취득하고
, 5월에는 미국에 종속회사 OCI Investments Corp.(바
이
오사
업 투자 지주회사)
를 설립하여 항암 면역세포유전자 치료제를 개발 중인 Adicet Bio Inc.와 액상생검을 이용한 암진단 제품 개발 회사인 Nucleix에 투자하는 등 해외시장의 사업기회도 탐색하고 있습니다.
특히 Adicet Bio Inc.는 resTORbio와 합병하여 2020년 9월 나스닥에 상장되며 기대감을 모으고 있습니다.

연결회사는 산업 내 선도기업과의 협업, 전도유망한 벤처기업에 대한 전략적 투자 등을 통해 안정적으로 신규 시장에 진입할 수 있을 것으로 기
대하고 있습니다. 앞으로도 회사 내ㆍ외부 역량을 활용하여 M&A를 포함한 투자, 라이선스 인 등을 통해 신규 사업모델을 발굴해 나갈 계획입니다.

- 신규사업 진행 사항의 판단에 필요한 정보

연결회사는

후보 물질 발굴에서부터 개발, 제조에 이르는 신약 개발의 전과정을
직접 수행하기보다는, 성공 가능성이 높은 신약 파이프라인에 투자하여 투
자 리스크를 최소화하는 방향으로 비즈니스를 진행하고 있습니다. 연결회사는 효과적인 신약 파이프라인 확보 전략을 수립하고 다
양
한
기회를 발굴하여 글로벌 바이오 기업으로 도약할 수 있도록 최선의 노력을 다하겠습니다.

다. 사업 부문별 요
약
재
무현황

(단위 : 백만원)

사업 부문
구분
47기 2020년
연간
46기 2019년
연간
45기 2018년
연간

금액
비율
금액
비율
금액
비율

베이직케미컬
매출액
953,715
45%
1,300,215
47%
1,598,442
48%

영업이익
-74,938

-248,573

-7,028

카본케미컬
매출액
795,054
39%
1,036,831
38%
1,222,258
37%

영업이익
21,858

73,497

130,003
83%

에너지솔루션

매출액
328,476
16%
388,599
14%
483,419
14%

영업이익
6,232

28,279

61,625
39%

기타
매출액
30,286
1%
30,661
1%
28,698
1%

영업이익
-41,598

-31,675

-27,597

소계
매출액
2,107,531
100%
2,756,306
100%
3,332,817
100%

영업이익
-88,446

-178,473

157,003
100%

연결조정
매출액
-105,014

-151,164

-220,673

영업이익
2,301

-2,132

1,668

계
매출액
2,002,517

2,605,142

3,112,144

영업이익
-86,145

-180,605

158,670

※ 연결재무제표 기준

※ 단수조정

2. 주요 제품, 서비스 등

가
. 주요 제품 등의 현황

연결회사는

베이직케미컬 사업 부문(폴리실리콘 등 태양광산업 관련 소재 등), 카본케미컬 사업 부
문(카본블랙, 핏치, 벤젠, P/A 등),
에너지솔루션 사업 부문(
태양광 발전, 열병합 발전 등
), 기타 사업 부
문(단열재 등 관련 제품의 제조 및 판매, 부동산 임대,
도시개발사업
등)
으로 영업활동을 영위하고 있습니다.

부문별 매출액
과 총 매출액에서 차지하는 비율은 아래와 같습니다.

(단위 : 백만원 )

사업 부문
매출
유형
품 목
구체적용도
47기 2020년
연간
비율
46기 2019년
연간
비율
45기 2018년
연간
비율

베이직
케미컬
제품
폴리실리콘,
과산화수소 등
태양광산업 관련
 소재 등
783,645
37%
1,101,302
40%
1,331,697
40%

상품
소다회, 규사,
시약 등
실험, 분석용 등
139,114
7%
169,306

6
%

229,890
7%

기타
기타
-
30,956
1%
29,607

1
%

36,855
1%

소계
953,715
45%
1,300,215

47
%

1,598,442
48%

카본 
케미컬
제품
Tar 유도체,
BTX 유도체,
P/A 유도체 등
가소제, 알키르
수지, 안료 등
702,460
33%
920,193

33
%

1,044,065
31%

상품
Tar 유도체,
카본블랙 등
-
80,885
4%
107,693

4
%

160,638
5%

기타
기타
-
11,709
2%
8,945

1
%

17,555
1%

소계
795,054
39%
1,036,831

38
%

1,222,258
37%

에너지
솔루션

제품

열병합 발전,
태양광 발전

-
304,854
14%
359,704

13
%

454,236
14%

상품
-
-
21,295
1%
20,163

1
%

16,958
0%

기타
-
-
2,327
0%
8,732

0
%

12,225
0%

소계
328,476
16%
388,599

14
%

483,419
14%

기타
제품
단열재 등
-
7,764
0%
6,994

0
%

5,098
0%

상품
서비스
정보시스템 운영 등
729
0%
608

0
%

648
0%

기타
사옥 임대 등
-
21,793
1%
23,059

1
%

22,952
1%

소계
30,286
1%
30,661

1
%

28,698
1%

매출액 합계
2,107,531
100%
2,756,306

100
%

3,332,817
100%

연결조정
-105,014

-151,164

-220,673

연결 후 매출액 합계
2,002,517

2,605,142

3,112,144

※ 연결재무제표 기준

※ 단수조정

- 폴리실리콘

폴리실리콘은 Mg-Si를 정제하여 만드는 초고순도 제품으
로, 태양전지 및 반도체 웨이퍼의 핵심소재로 사용됩니다. 전 세계적으로 신재생 에너지에 대한 관심이 증가함에 따라 태양광 시장의 지속적인 성장이 기대됩니다.

- 과산화수소

과산화수소는 섬유 및 종이 산업에서 표백제로, 반도체 및 TFT-LCD 산업에서 웨이퍼 클렌저로, 그리고 과탄산나트륨의 원료로 사용됩니다. 또한 식품산업에서 포장재료 살균 및 식품 보존처리 용도로도 사용되며, 환경 분야에서는 폐수 처리 및 토양 복원에 사용됩니다. 

- TDI

TDI는 건설, 자동차, 가구 등의 산업에서 포장 및 절연 재료로 사용되는 폴리우레탄 폼을 제조하는 데 사용되며, 페인트와 합성수지 제조에도 사용됩니다.

- 카본블랙

카본블랙은 콜타르를 증류하여 제조하는 크레오소트 등 석탄계 오일과, FCC 오일 등 석유계 오일을 원료로 만들어집니다.

타이어, 신발 및 기타 고무 제품에 사용되는기본적인 강화 소재이며, 잉크, 페인트 및 플라스틱에도 사용됩니다. 카본블랙의 주요 고객은 타이어 제조업체들
입니다.

- 핏치

핏치는 콜타르를 증류하여 생산하며, 고품질의 흑연전극을 제조하기 위한 결합제, 알루미늄 제련을 위한 전극봉, 내화벽돌을 위한 바인더, 페인트와 방수 물질 등에 쓰입니다. 핏치는 대부분 알루미늄 제련업체들에게 판매됩니다.

- 벤젠

벤젠은 석탄건류로부터 얻어지는 조경유의 수소첨가 및 증류공정을 통해 만들어지며, 대부분 폴리머와 플라스틱을 만드는 데 사용되는 스티렌 단량체와 같은 화학 물질 제조에 중간 매개체로 사용됩니다.

- P/
A(무
수프탈산)

P/A는 나프탈렌, O-X(옥소자이렌)의 산화반응, 포집, 증류 공정을 거쳐 만들어지며 플라스틱에 소성을 부여하는 가소제와 UPR수지, 안료 등의 원료로 사용됩니다.

나. 주요 제품의 가격변동 추
이

(단위: USD/MT)

사업 부문
품 목
사업소

제47기 2020년
연간

제46기 2019년
연간

제45기 2018년
연간

비고

베이직
케미컬
폴리실리콘
군산

9.29

8.54
12.90

주간 폴리실리콘 현물 가격 중 
평균 가격들의 산술평균(
PV Insights)
- 단위 : USD/kg

TDI
군산
1,795
1,693
3,558

CFR China Main Port & HK의 산술평균
(ICIS weekly price)

카본
케미컬
P/A

포항

719
876
951

CFR China의 산술평균
(Platts weekly price)

3. 주요 원재료에 관한 사항

가. 주요 원재료 등의 현황

연결회사의 주요 원료 구매처는 SK에너지, 현대오일뱅크 등이며, 장기공급계약 등을 통해 원재료를 안정적으로 공급받고 있습니다. 이외에도 미국, 일본 등지에서 안정적으로 원료를 조달하고 있습니다.

나. 주요 원재료 등의 가격변동추이

(단위 : USD/MT)

사업 부문
품 목
구체적 용도

제47기 2020년
연간

제46기 2019년
연간

제45기 2018년
연간

주요 구매처
특수관계
여부
비고

베이직

케미컬

Naphtha
과산화수소 등
원료
380
524
623
현대오일뱅크 등
-

CNF Japan
의 산술평균

(Platts weekly price)

카본
케미컬
FCC
C/B 원료
288
417
435
SK 에너지, 
현대오일뱅크 등
-

FCC 가격이 연동되는
중질유 FO 180 CST 3.5%

FOB Singapore의 산술평균
(Platts weekly price)

4. 생산 및 설비에 관한 사항

가. 생산능력 및 생산능력의 산출근거

(1) 생산능력

(단위 : 천톤)

사업 부문
품 목
사업소
제47기 2020년
연간
제46기 2019년
연간
제45기 2018년
연간

베이직케미컬
과산화수소
익산
85
85
85

TDI
군산
50
50
50

카본케미컬
카본블랙
포항, 광양
중국 산동
350
350
350

TAR
포항, 광양,
중국 산동, 안후이
1,180
1,180
1,180

P/A
포항
80
80
80

합 계
1,745
1,745
1,745

※ 단수조정

연결회사는 2020년 2월 한국 사업장의 폴리실리콘 사업 규모를 축소하고, 반도체용 폴리실리콘 사업에 집중하는 결정을 하였습
니
다.

태양광용 폴리실리콘을 생산하고 있는

말레이시아 사업장은 공
시서류제출일 전일 기준 연산 30,000MT의 폴리실리콘 생산능력
을 보유하고 있습니다.

(2) 생산능력의 산출근거

-
산출기준: 표준 생산능력 기준

-
산출방법ⅰ) 표준생산능력 : 일 표준생산량 × 가동가능일수
 ⅱ) 타르제품 : 콜타르 처리 능력

- 평균가동시간 :

24시간/일 × 330일/년
×
4/4 = 7,920시간

나. 생산실적 및 가동률

(1) 생산실적

(단위 : 천톤)

사업 부문
품 목
사업소

제47기 2020년
연간

제46기 2019년
연간

제45기 2018년
연간

베이직케미컬
과산화수소, TDI
익산, 군산
111
109
123

카본케미컬
카본블랙,
TAR, P/A
포항, 광양,
중국 산동, 중국 안후이
1,017
1,048
1,138

합 계
1,128
1,157
1,261

(2)
당해 사업연도의 가동률

사업 부문
연간
가동가능시간
연간
실제가동시간
평균가동률

베이직케미컬
7,920시간
6,494시간
82%

카본케미컬

7,920시간

4,990
시간

63%

합계

7,920시간

5,148
시간

65%

다. 생산설비의 현황 등

연결회사는 인천, 익산, 군산, 포항, 광양 등 국내 사업장 및 미국, 중국 등 해외에도사업장을 보유하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 유형자산의 장부금액은 아래와 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

취득원가 (주1)
397,932,800
1,095,699,947
5,107,002,356
92,553,768
609,546,440
7,302,735,311

감가상각누계액 (주1)
(4,843,485)
(433,750,147)
(3,658,854,048)
(77,257,203)
-
(4,174,704,883)

손상차손누계액
(5,519,131)
(279,062,269)
(562,211,235)
(424,701)
(527,883,003)
(1,375,100,339)

국고보조금
(3,393,000)
(151,632)
(38,784,483)
(408,971)
-
(42,738,086)

차감 후 장부가액
384,177,184
382,735,899
847,152,590
14,462,893
81,663,437
1,710,192,003

※연결재무제표 기준

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

취득원가 (주1)
378,801,254
1,097,659,324
5,086,805,492
90,660,302
628,761,816
7,282,688,188

감가상각누계액 (주1)
(4,472,052)
(413,493,376)
(3,576,694,224)
(76,013,532)
-
(4,070,673,184)

손상차손누계액
(5,535,666)
(246,120,110)
(562,238,674)
(427,957)
(307,742,716)
(1,122,065,123)

국고보조금
(3,393,000)
(156,891)
(44,172,003)
(371,240)
-
(48,093,134)

차감 후 장부가액
365,400,536
437,888,947
903,700,591
13,847,573
321,019,100
2,041,856,747

(주1)
전기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용함에 따라 각 유형별로 사용권자산 금액이 포함되어 있습니다.(연결재무제표 주석 31 참조)

※연결재무제표 기준

당기 및 전기 중 유형자산의 취득원가 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

기초취득원가
378,801,254
1,097,659,324
5,086,805,492
90,660,302
628,761,816
7,282,688,188

회계정책 변경으로 인한 누적효과 (주1)
2,357,177
-
-
-
-
2,357,177

취득 및 자본적 지출 (주2)
-
2,925,169
7,555,544
2,567,191
47,414,849
60,462,753

대체
24,051,468
5,016,751
58,208,258
2,809,791
(68,065,375)
22,020,893

처분
(5,226,191)
(2,715,721)
(13,921,264)
(3,062,941)
(385,121)
(25,311,238)

기타
27,066
(354,520)
155,031
(20,394)
(8,535)
(201,352)

환율변동효과
(2,077,974)
(6,831,056)
(31,800,705)
(400,181)
1,828,806
(39,281,110)

기말취득원가
397,932,800
1,095,699,947
5,107,002,356
92,553,768
609,546,440
7,302,735,311

(주1)

회계정책 변경으로 인해 증가한 사용권자산 금
액이 포함되어 있습니다
(연결재무제표 주석2, 31 참조).

(주2)
전기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용함에 따라 각 유형별로 사용권자산 금액이 포함되어 있습니다. 
(연결재무제표 주석 31 참조)

※연결재무제표 기준

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

기초취득원가
593,206,612
1,061,167,936
4,886,006,767
80,496,254
820,286,581
7,441,164,150

회계정책 변경 효과(주1)
29,390,781
5,688,508
1,537,060
5,298,333
-
41,914,682

취득 및 자본적 지출(주1)
8,215,388
1,972,957
3,027,681
3,248,371
211,680,214
228,144,611

대체
(255,248,796)
22,957,751
211,149,782
1,538,418
(400,624,633)
(420,227,478)

처분
(335,066)
(972,069)
(33,193,698)
(827,433)
(2,525,452)
(37,853,718)

사업결합으로 인한 취득(주2)
-
-
701,849
449,727
249,908
1,401,484

기타
(499,137)
-
-
(17,392)
-
(516,529)

환율변동효과
4,071,472
6,844,241
17,576,051
474,024
(304,802)
28,660,986

기말취득원가
378,801,254
1,097,659,324
5,086,805,492
90,660,302
628,761,816
7,282,688,188

(주1)
전기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용함에 따라 각 유형별로 사용권자산 금액이 포함되어 있습니다.
(연결재무제표 주석 31 참고)

(주2)

전기 중 발생한 사업양수도거래에 따른 금액으로 구성되어 있습니다(연결재무제표 주석 33 참조).

※연결재무제표 기준

라.
설비의
신설ㆍ매입 계획 등

신재생에너지의 확산 기조로 태양광용 폴리실리콘의 수요가 증가할 것으로 예측됨에 따라,

말레이시아 소재의 종속회사인 OCIM Sdn. Bhd.는 폴리실리콘 생산능력을 현재 연간 3만톤에서 2022년까지 3만5천톤으로 확대하기 위해 생산공정개선을 진행 중이며, 이를 통해 증가하는 폴리실리콘 수요에 대응하는 한편, 제조원가를 절감하여 사업경쟁력을 제고할 예정입니다.

지
배회사는
2016년 2월 현대오일뱅크(주)와 합작법인 현대오씨아이(주)(지분율 49%)를 설립하였습니다. 현대오씨아이는 2017년 10월 10만 톤 규모의 카본블랙 생산설비의 기계적 준공을 마치고 2018년 상업생산에 돌입하였으
며, 2019년 4분기 중 5만 톤을 추가 증설하여 약 15만톤의 생산규모로 확대되
었습니다.

또한

2020년 7월,
고순도 과산화수소 수요 증가에 대비하여 (주)포스코케미칼과 합작하여 (주)피앤오케미칼을 설립하였으
며,

2021년 1월 연산 5만톤 규모의 생산공장 착공식을 가졌습니다.

종속회사 (주)DCRE는 2009년 12월 용현ㆍ학익
1블록 도시개발사업시행자로 지정, 2013년 5월 실시계획을 인가받고, 2017년 10월 개발 및 실시계획 변경인가 절차를 완료하였습니다. 2018년 6월, DCRE 물적분할 관련 조세 소송에서 최종 승소함에 따라 인천 용현ㆍ학익 1블록 도시개발사업을 본격적으로 추진할 수 있게 되었고, 기존 공장건축물의 철거공사를 2019년 1월 완료한 후 2019년 10월 HDC현대산업개발 컨소시엄과 공사도급 및 PM용역계약을 체결하였습니다. DCRE는
도
시네이밍을 CITYOCIEL(시티오씨엘)로 확정하고,

2021년 3월 11일 첫 분양공고를 진행하였습니다.

5. 매출에 관한 사항

가. 매출실적

(1) 매출 유형별

(단위 : 백만원)

사업 부문
매출
유형
품 목
구체적용도
47기 2020년
연간
비율
46기 2019년
연간
비율
45기 2018년
연간
비율

베이직
케미컬
제품
폴리실리콘,
과산화수소 등
태양광산업 관련
 소재 등
783,645
37%
1,101,302
40%
1,331,697
40%

상품
소다회, 규사,
시약 등
실험, 분석용 등
139,114
7%
169,306

6
%

229,890
7%

기타
기타
-
30,956
1%
29,607

1
%

36,855
1%

소계
953,715
45%
1,300,215

47
%

1,598,442
48%

카본 
케미컬
제품
Tar 유도체,
BTX 유도체,
P/A 유도체 등
가소제, 알키르
수지, 안료 등
702,460
33%
920,193

33
%

1,044,065
31%

상품
Tar 유도체,
카본블랙 등
-
80,885
4%
107,693

4
%

160,638
5%

기타
기타
-
11,709
2%
8,945

1
%

17,555
1%

소계
795,054
39%
1,036,831

38
%

1,222,258
37%

에너지
솔루션

제품

열병합 발전,
태양광 발전

-
304,854
14%
359,704

13
%

454,236
14%

상품
-
-
21,295
1%
20,163

1
%

16,958
0%

기타
-
-
2,327
0%
8,732

0
%

12,225
0%

소계
328,476
16%
388,599

14
%

483,419
14%

기타
제품
단열재 등
-
7,764
0%
6,994

0
%

5,098
0%

상품
서비스
정보시스템 운영 등
729
0%
608

0
%

648
0%

기타
사옥 임대 등
-
21,793
1%
23,059

1
%

22,952
1%

소계
30,286
1%
30,661

1
%

28,698
1%

매출액 합계
2,107,531
100%
2,756,306

100
%

3,332,817
100%

연결조정
-105,014

-151,164

-220,673

연결 후 매출액 합계
2,002,517

2,605,142

3,112,144

※ 연결재무제표 기준

※ 단수조정

(

2
) 내
수/수출별

(단위 : 백만원)

사업 부문
내수/수출

제47기 2020년
연간

제46기 2019년
연간

제45기 2018년
연간

베이직
케미컬
내수
305,021
318,166
399,829

수출
315,973
677,004
958,873

카본 
케미컬
내수
162,946
193,652
206,096

수출
423,626
563,145
670,707

에너지
솔루션

내수
588
421
10,974

수출
-
-
16,952

기타
내수
6,843
7,939
8,251

수출
6,981
6,248
4,648

계
1,221,978
1,766,575
2,276,330

※ 수출 :
Local LC조건에 의한 매출
액
을 포함한 금액

※
별도재무제표 기
준

나.
판매
경로

별 매출액 비율

구 분
직판
내수판매상
수출
기타(임대 등)

비율
20.1%
17.1%
61.1%
1.7%

※ 별도재무제표 기
준

다. 판매방법 및 조건

판매방법
거래조건

직판
- 對수요처 직접 거래
- 운반비 포함(일부 상차도 조건도 있음)

내수판매상

- 군소 수요처는 판매상을 통해 영업

- 품목, 사업장 등에 따라 거래조건 상이

수출
- 직수출
- 신용장(로컬 L/C 포함) 조건 (혹은 CAD조건)

라. 판매전략

연결회사는 최대생산 및 판매를 목표로, 신규시장 개척, 판매지역 다변화 등 다양한 판매전략을 수립하여 시장에 대응하고 있습니다.

베이직케미컬 사업 부문에서는 안정적인 판매를 위하여 장기계약을 유도하고, 고품질 제품 생산으로 고객 만족을 통해 수요처를 확보하는 데 최선의 노력을 다하고 있습니다. 폴리실리콘의 경우 한국 사업장에서는 반도체용 폴리실리콘 사업에 집중하고, 말레이시아 사업장에서는 태양광용 폴리실리콘을 생산하는 투트랙(two-track) 전략으로 시장 상황에 대응해나갈 계
획입니다. 이와 함께 상대적으로 고부가가치 제품인 고순도 폴리실리콘의 공급을 늘려 수익성을 극대해나가고자 합니다.

카본케미컬 사업 부문에서는 고부가가치 제품의 생산, 수출시장 확대 및 다각화에 중점을 두고 있습니다. 특히 카본블랙은 합작사인 Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.와 현대오씨아이(주)를 통해 추가 확보한 생산능력을 바탕으로 한국 및 중국을 포함한 아시아 지역의 시장점유율을 확대하
는 한편, 고부가가치 제품의 비중을 증가시켜나갈 예정입니다.

에너지솔루션 사업 부문은 신성장사업의 안정화와 수익 창출을
위해 노력해오고 있습니다. 연결회사는 초기 투자비가 높은 발전산업의 특성에 맞추어 사업개발, 금융조달에서부터 시공, 관리운영을 아우르는 사업 솔루션을 제공해오고 있으며, 2019년 1월 센트럴 인버터 제조사 카코뉴에너지(주)의 영업 양수를 완료하며, 에너지저장장치에 필수적인 전력변환장치(PCS)기술을 확보하였습니다.

현재 현대자동차 그룹과 전략적 제휴를 통해 전기차 재사용배터리를 활용한 태양광 발전용 에너지저장장치 사업화를 진행 중이며, ESS와 태양광 발전을 아우르는 사업 모델을 발굴하고 시장 내 입지를 더욱 강화해 나갈 계획입니다.

6. 수주상황 

공시서류작성기준일 현재 연결회사의 장기공급계약 주요 체결 현황은 아래와 같습니다.

-폴리실리콘

(단위 : 백만USD

)

계약상대방
계약기간
계약금액

Jinko Solar*
2018~2021
337.7

Longi*
2018~2021
1,022.5

Neo Solar Power Corp.
2012~2022
152.0

Wafer Works Corporation
2010~2022
244.7

Danen Technology Corporation

2012~
2023

128.8

Comtec Solar(Hong Kong) Limited
2009~2024
157.8

JingAo Solar Co.,Ltd*
2012~2024
871.0

SK Siltron Incorporated

20
12~

2026

247.2

Sino-American Silicon Products Inc.
2013~2027
328.2

계

3,489.9

* 해당 계약의 금액은 OCI주식회사와 종속회사인 OCIM Sdn. Bhd.가 함께 공급하는 금액임

-과산화수소

(단위 : 백만원

)

계약상대방
계약기간
계약금액

동우화인켐 주식회사
2020~2030
490,206

계

490,206

7. 시장
위험과 위험관리

가. 자본위험관리

연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 지속적으로 이익을 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 

연결회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 차입금 총계에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며, 총자본은 재무상태표의 자본총계 금액입니다.

한편, 당기말 및 전기말 현재 연결회사가 자본위험관리하고 있는 항목의 내역은 아래와 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

차입금 총계

1,659,499,541

1,583,620,179

차감 : 현금및현금성자산
443,551,390
487,552,585

순차입금 (A)
1,215,948,151
1,096,067,594

부채총계 (B)
2,051,507,407
2,125,488,240

자본총계 (C)
2,385,728,643
2,685,723,472

자본조달비율 (D=A/C)
50.97%
40.81%

부채비율 (E=B/C)
85.99%
79.14%

※ 연결재무제표 기
준

나

. 금융위험관
리

연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험 (외환위험, 이자율위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리는 연결회사의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.

지배회사의 위험관리는 경영진에서 승인한 정책에 따라 자금팀에 의해 이루어지고 있으며, 각 부서와 긴밀히 협력하여 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.

- 외환위험 관리

연결회사는 외화로 표시된 통화를 이용하여 거래를 하고 있기 때문에 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 아래와 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

자산
부채
자산
부채

USD
162,456,537
134,927,083
250,731,719
209,314,953

EUR
2,335,282
1,238,737
1,420,398
2,692,729

JPY
375,421
312,624
881,836
267,670

SGD
-
-
-
6,515

TWD
-
-
5,630
-

CNY
426,884
-
487
-

합 계
165,594,124
136,478,444
253,040,070
212,281,867

※ 연결재무제표 기
준

연결회사는 내부적으로 외화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 다른 모든 변수는 변동이 없다는 가정 하에 각 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 당기손익에 미치는 영향은 아래와 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

10% 상승시
10% 하락시
10% 상승시
10% 하락시

USD
2,752,945
(2,752,945)
4,141,677
(4,141,677)

EUR
109,655
(109,655)
(127,233)
127,233

JPY
6,280
(6,280)
61,417
(61,417)

SGD
-
-
(652)
652

TWD
-
-
563
(563)

CNY
42,688
(42,688)
49
(49)

합 계
2,911,568
(2,911,568)
4,075,821
(4,075,821)

※ 연결재무제표 기
준

상기 민감도 분석은 당기말 및 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채를 대상으로 하였습니다.

한편, 연결회사는 외화채무 지급액과 외화채권 회수액의 환위험을 회피하기 위하여 통화선도계약을 체결하는 정책을 가지고 있습니다.

- 이자율위험관리

변동이자율로 발행된 차입금으로 인하여 연결회사는 현금흐름 이자율 위험에 노출되어 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 이자율위험에 노출된 차입금의 장부금액은 아래와 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

변동이자율 차입금
443,026,868
507,030,888

※ 연결재무제표 기
준

연결회사는 내부적으로 이자율 변동으로 인한 이자율위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 다른 모든 변수는 변동이 없다는 가정 하에 이자율위험에 노출된 차입금에 대한 이자율이 1.0% 변동시 당기손익 및 순자산에 미치는 영향은 아래와 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

1% 상승시
1% 하락시
1% 상승시
1% 하락시

당기손익
순자산
당기손익
순자산
당기손익
순자산
당기손익
순자산

변동이자율 차입금
(4,430,269)
(4,430,269)
4,430,269
4,430,269
(5,070,309)
(5,070,309)
5,070,309
5,070,309

※ 연결재무제표 기
준

한편, 연결회사는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정이자율차입금과 변동이자율차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다.

- 가격위험관리

연결회사는 지분상품에서 발생하는
가격변동위험에 노출되어 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 평가하는 당기손익공정가치측정금융자산(지분상품)은

19,321,691

천원 및
41,830,271천
원

으로, 다른 변수는 변동이 없다는 가정 하에 지분상품의 가격이 10% 변동할 경우 가격변동이 자본에 미치는 영향은
1,932,169천원 및
4,183,027천원(법인세효과 차감 전)
입
니다.

- 신용위험관리

신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 연결회사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험과 파생금융상품 및 은행, 금융기관 예치금으로부터 발생하는 신용위험이 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다.

- 유동성위험관리

연결회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고현금유출예산과 실제현금유출액을 지속적으로 분석ㆍ검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 연결회사의 경영진은 영업활동 현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 비파생금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 아래와 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

변동이자율 금융부채
192,969,972
220,552,016
50,836,430
464,358,418

고정이자율 금융부채
403,451,186
431,630,062
540,020,025
1,375,101,273

무이자 금융부채
257,351,060
13,141,607
-
270,492,667

리스부채
4,228,922
7,480,127
6,924,552
18,633,601

합 계
858,001,140
672,803,812
597,781,007
2,128,585,959

※ 연결재무제표 기
준

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

변동이자율 금융부채
172,969,026
306,170,655
62,852,554
541,992,235

고정이자율 금융부채
279,540,349
603,731,188
315,857,789
1,199,129,326

무이자 금융부채
339,804,335
19,644,025
-
359,448,360

리스부채
4,395,284
7,817,137
4,895,280
17,107,701

합 계
796,708,994
937,363,005
383,605,623
2,117,677,622

※ 연결재무제표 기
준

상기 만기분석은 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 연결회사가 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었으며, 원금과 이자에 대한 현금흐름을 포함하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 비파생금융자산의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 아래와 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

변동이자율 금융자산
402,537,543
1,000,000
-
403,537,543

고정이자율 금융자산
236,210,372
48,081,320
-
284,291,692

무이자 금융자산
349,683,003
24,445,630
-
374,128,633

합 계
988,430,918
73,526,950
-
1,061,957,868

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

변동이자율 금융자산
434,388,247
-
-
434,388,247

고정이자율 금융자산
302,794,700
21,597,607
-
324,392,307

무이자 금융자산
430,304,706
22,896,186
9,500
453,210,392

합 계
1,167,487,653
44,493,793
9,500
1,211,990,946

상기 만기분석은 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 연결회사가 수취할 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었으며, 원금과 이자에 대한 현금흐름을 포함하고 있습니다.
연결회사는 순자산 및 순부채 기준으로 유동성을 관리하기 때문에 유동성위험관리를이해하기 위하여 비파생금융자산에 대한 정보를 포함시킬 필요가 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 파생금융상품의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 아래와 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

통화선도
297,087
-
-
297,087

유입
26,329,970
-
-
26,329,970

유출
(26,032,883)
-
-
(26,032,883)

합 계
297,087
-
-
297,087

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

통화선도
829,381
-
-
829,381

유입
81,448,888
-
-
81,448,888

유출
(80,619,507)
-
-
(80,619,507)

합 계
829,381
-
-
829,381

상기 만기분석은 할인되지 않은 총현금유입 및 총현금유출에 기초하여 작성되었습니다. 수취금액이나 지급금액이 확정되지 않은 경우에는 보고기간말 현재 수익률곡선에 기초한 추정이자율을 사용하였습니다.

8. 파생상품 등에 관한 사항

파
생상품계약과 관련하여 재무제표에 반영
된, 당기 및 전기 파생상품의 손익 내
역은 아래와
같
습
니다.

(단위 : 천원)

구 분
2020.1.1. ~2020.12.31.
2019.1.1. ~2019.12.31.

파생상품평가이익
301,483
1,222,920

파생상품평가손실
(370,224)
(410,503)

파생상품거래이익
5,687,273
4,087,152

파생상품거래손실
(7,207,610)
(9,823,508)

※ 연결재무제표 기준

파생상품 손익.jpg
2020년 파생상품 손익(KRW/USD)

연결회사의 당기말 연결기준 KRW/USD 파생상품 잔액은 선물환 매도 23,935천달러로, 환율 50원 변동 시 1,197백만원의 이익 혹은 손실이 발생합니다. 파생상품 전액은 선물환 거래로서, 위와 같이 직선 모양의 명확한 손익구조를 가지고 있습니다.

파생상품 손익(myr).jpg
2020년 파생상품 손익(MYR/USD)

연결회사의 당기말 MYR/USD 파생상품 잔액은 선물환 매수 45,000천달러로, 환율 0.10링깃 변동시 약 4.5백만링깃의 이익 또는 손실이 발생하는 구조입니다. 파생상품 전액은 선물환 거래로서, 위와 같은 직선 모형의 명확한 손익구조를 갖고 있습니다.

연결회사는 외화채무 지급액과 외화채권 회수액의 환위험을 회피하기 위하여 통화선도계약을 체결하는 정책을 가지고 있습니다.

당기말 현재 연결회사가 위험회피목적으로 보유하고 있는 파생상품내역은 아래와 같습니다.

(기준일 :
2020년 12월 31일
)
(단위 : 원/USD, 건)

거래상품
거래상대방
거래금액
거래일
만기일
가중평균
약정환율
거래건수

통화선도

국민은행
매도
USD
1,657,190.00
20.12.11
21.01.11
1,088.51
1

매수
USD
-
-
-
-
-

통화선도

NH농협은행
매도
USD
8,748,053.18
20.11.10 ~ 20.12.18
21.01.12 ~ 21.02.17
1,089.75 ~ 1,119.40
5

매수
USD
-
-
-
-
-

통화선도
신한은행
매도
USD
13,529,697.97
20.11.30 ~ 20.12.24
21.01.29 ~ 21.03.02
1,082.50 ~ 1,106.30
7

매수
USD
-
-
-
-
-

통화선도
SC은행
매도
USD
-
-
-
-
-

매수
USD
-45,000,000.00
20.12.04
21.11.05
USD/MYR 4.117
1

매도 합계
USD
23,934,941.15
-
-
-
13

매수 합계
USD
-45,000,000.00
-
-
-
1

※ 연결재무제표 기준

※ 상
기 거래는 만기일에 약정환율을 적용하여 거래금액을 매도 혹은 매수하는 파생상품 계약임

이 밖에도, 연결회사는 바이오 사업 진출을 위해 취득한 투자주식 관련하여,
주식 우선매수권(Right of First Refusal) 및 동반 매도권(Tag-along) 등의 권리를 보유하고 있습니다.

9. 경영상
의 주요 계약

지
배
회사는 종속회사 OCI SE(주)의

주
식을 100% 보유하고 있으며,
해당 주식 전체는

OCI SE(주)의 Project Financing
의 상환 시까지

질권이 설정
되어 있습니다.

2017년
1월
종속회사 OCI Solar Power LLC의 OCI Solar San Antonio 6 LLC와 OCI Alamo 6 LLC
매
각과
관련하여, 지배회사 및 종속회사 OCI Enterprises Inc.는
거래상대방과 발전소의 일정 성능 등을 연대하여 보장하는 계약을 체결하였습니다
. 자
세한 내용은
1. 공시내용의 진행ㆍ변경상황 및 주주총회 현황 -
가. 공시내용의 진행ㆍ변경상황>을 참고하시기 바랍니다.

지배회사는 종속회사 OCIM Sdn. Bhd.

를 100% 인수하고, 동 종속회사가 설비개선을 통해 생산능력을 증가시키면서, 현지 전기공급업체이자 채권자인 Syarikat Sesco Berhad에게
전기공급계약상의 모든 의무에 대한
계약이행 보증을 제공하게 되었습니다.

자
세한 내용은
1. 공시내용의 진행ㆍ변경상황 및 주주총회 현황 -
가. 공시내용의 진행ㆍ변경상황>을 참고하시기 바랍니다.

그리고 지배회사의 OCIM Sdn. Bhd. 주식취득을 위한 해외투자대금 차입과 관련하여, OCIM Sdn. Bhd.의 투자주식 전체에 대하여 질권이 설정되어 있습니다
.

2017년 8월 종속회사 OCI Solar Power LLC의 자회사
OCI Solar TRE Holding LLC 매각과 관련하여, 지배회사 및 종속회사 OCI Enterprises Inc.는 거래상대방과 발전소의 일정 성능 등을 연대하여 보장하는 계약을 체결하였습니다.
자
세한 내용은
항 -
1. 공시내용의 진행ㆍ변경상황 및
주주총회 현황 -
가. 공시내용의 진행ㆍ변경상황>을 참고하시기 바랍니다.

2019년 10월 종속회사 DCRE는
HDC현대산업개발 컨소시엄과 도시개발사업 및 도시개발구역 내 8개 공동주택 건설사업에 관한
공사도급 및 PM용역계약을 체결하였습니다.
DCRE는
도
시네이밍을 CITYOCIEL(시티오씨엘)로 확정하고,
2021년 3월 첫 분양을 시작하였습니다
.

10. 연구개발활동

가. 연구개발활동의 개요

지배회사의 중앙연구소는 1983년에 설립된 이래, 기초 화학제품에서부터 신재생에너지 사업까지 실생활에 밀접한 제품들을 생산하는 데 도움이 되는 기술을 개발해 왔습니다. 태양광산업의 기초가 되는 폴리실리콘 제조 원천 기술을 확보하여 신재생에너지 사업의 기반을 구축하였고, 이를 통해 기존의 물질 중심 연구영역에서 에너지 분야로까지 영역을 계속 확장해가며, 지배회사가 글로벌 화학회사로 자리매김하는 데 이바지하였습니다. 

또한 활발한 연구 및 개발을 통해 일반 소비자에서부터 기업에 이르기까지 전 고객을 만족시키는 고객친화적 기업, 환경친화적 기업, 신재생에너지 기업이 될 수 있도록 노력하고 있습니다. 표백제, 친환경 제설제 등의 제품 개발 및 흄드실리카, 카본블랙 고부가가치화 연구를 진행하고 있으며, 고순도 케미컬 및 에너지 분야의 발전 기술 축적 등 신성장동력 발굴을 위해 힘쓰고 있습니다.

나. 연구개발 담당조직

공시서류제출일 전일 기준, 지배회사 연구소의 조직
현황은 아래와 같습니다.

중앙연구소 조직도.jpg
중앙연구소 조직도

다. 연구개발비용

(단위 : 천원)

과목
제 47기 2020년
연간
제 46기 2019년
연간
제 45기 2018년
연간
비고

연구개발비
22,569,914
23,941,425
19,356,862
-

정부보조금
(216,578)
(249,076)
(37,657)
-

개발비(무형자산)
1,678,408
3,367,884
489,016
-

연구개발비/매출액비율
[당기 연구개발활동 관련 지출÷매출액x100]
1.20%
1.04%
0.64%
-

※ 연결재무제표 기준

라. 주요 연구개발 실적

구분
연 구 과 제
연구기간
연구 결과 및 기대효과

정부과제
유틸리티 기반 상수도시스템 에너지 효율화 및
모니터링 기술 개발
2016.08 ~ 2021.04
정수처리장 과수 최적 주입장치와 운영기술 개발 및
수처리제 Chemical 시장 진입

정부과제
미세먼지 저감을 위한 상용차용 고성능 타이어 개발
2020.01 ~ 2023.12
미세먼지 배출 저감을 위한 상용차용 타이어 기술 개발

11. 기타 투자의사결정에 필요한 사항

가
. 지적재산권의 현황

- 지적재산권 보유 현황

(기준일 : 2020년 12월 31일)
(단위 : 건)

구 분
총계
국내특허권
해외특허권
국내상표권
해외상표권

등 록

349
185
120
16
28

출 원 중

250
140
109
1
0

합 계

599
325
229
17
28

- 주요 지적재산권의
내용

사업 부문
종류
취득일
제목 및 내용
근거법령 및 법령상 보호받는 내용
(독점적, 배타적 사용기간)
비고

베이직
케미컬
특허
2017.10.13
내구성을 향상시킨 유동층 반응기
특허법 제88조(특허권의 존속기간)
① 특허권의 존속기간은 제87조제1항에 따라 특허권을 설정등록한 날부터 특허출원일 후 20년
폴리실리콘 생산공정에 관련된 기술이며, 향후 폴리실리콘 제조 원가 절감 및 생산량 증대에 기여할 것으로 예상됨.

2020.02.13
실리콘 기판 식각용액
반도체 및 액정 표시 장치 등에 사용되는 소자에 대한 기술로, 향후 매출 향상 및 고객 대응에 필요한 기술.

2020.02.13
실리콘 질화막 식각용액
반도체 관련 실리콘 질화막의 식각률 및 정확성을 높이는 기술로, 향후 매출 향상 및 고객 대응에 필요한 기술.

카본
케미컬
2016.07.29
탄소 소재 원료용
고순도 핏치의 제조방법
경질의 베타레진 성분비가 높은 고순도 핏치에 대한
기술이며, 향후 관련 제품 개발을 위한 중요 기술로
활용 예정임.

2017.11.30
내마모성이 우수한 고온 고압용
원료 분사 노즐
카본블랙 생산공정에 관련된 기술로 제조원가 절감 및
생산량 증대에 기여할 것으로 예상됨.

나. 안전ㆍ보건, 환경
물질의 배출 및 환경보호와 관련된 사항

지배회사는 원료의 구매부터 제품 생산, 운송, 폐기에 이르는 전 사업 과정에서 안전보건을 확보하고, 환경에 끼치는 영향을
최소화하기 위해 노력하고 있습니다. 원부원료 사용량을 최소화하고 에너지 사용량을 절감하기 위해 지속적으로 생산공정의 개선을 추진하고 있으며, 생산공정에서 발생하는 폐기물의 양을 줄이기 위한 개선 활동도 추진하고 있습니다.

지배회사는 안전, 보건, 환경에 관한 국내 법규 및 그 밖의 요구사항을 준수하고 있으며, 환경오염 예방을 위한 활동도 지속적으로 전개해 나가고 있습니다. 그리고 환경 안전 사고로 인한 피해가 발생하지 않도록 다양한 사고 예방 활동을 전개하고 있습니다.

지배회사의 생산공정은 대기환경보전법, 물환경보전법, 토양환경보전법 등 국내 법규의 규제를 받고 있습니다. 대기환경보전법과 물환경보전법은 대기, 물환경으로 배출할 수 있는 오염 물질의 허용 최대치를 명시하고 있습니다. 지배회사는 법규 준수를 위해
생산공정에서 나오는 오염 물질을 배출 허용한도 내로 낮춰주는 환경 관리 시설들을 설치, 운영하고 있습니다. 환경시설에서 배출되는 물질을 관리하기 위해 법적 기준치보다 강화된 사내 기준치를 적용하고 있으며, 법적 기준치를 만족하는 수준임에도 사내 기준치를 초과하여 배출할 경우, 원인을 파악하고 개선 조치를 취하는 등 배출량을 엄격하게 관리해오고 있습니다.

지배회사는 환경관리 수준의 지속적 개선을 위해 환경경영시스템인 ISO 14001을 인증받아 유지하고 있습니다. 그리고 지배회사 및 협력사 임직원의 안전과 건강을 보호하기 위해 안전보건경영시스템 ISO 45001(혹은 KOSHA 18001)을 인증받아 운영하고 있습니다. KOSHA 18001을 운영하고 있는 사업장은 2021년까지 ISO 45001로전환하여 보다 더 강화된 시스템으로 운영할 예정입니다.

지배회사는 주기적인 환경영향평가 및 위험성 평가를 통해 환경 안전에 대한 개선 포인트를 발굴하고 있
으며, 이에 대한 개선 계획을 수립하고 실행하여 환경 안전 리스크를 낮추기 위해 노력하고 있습니다. 공정 정비 작업을 실시하는 경우, 작업 종류에 따라 적절한 작업허가서를 발행하여 안전한 작업이 이루어질 수 있도록 노력하고 있으며, 작업 허가 시에도 사전에 위험성 평가를 실시하여 작업 시 발생할 수 있는 위험 상황에 대비하고 있습니다.

지배회사는 화학물질을 합리적으로 관리하기 위해 화학물질의 등록 및 평가 등에 관한 법률에 의해 제조 또는 수입되는 총 27종의 등록대상 물질을 등록하여 관리하고 있으며, 2021년 말까지 연간 1,000톤 이상 제조, 수입하고 있는 물질 32종을 추가로 등록할 예정입니다. 화학물질의 구매, 제조, 사용, 저장·보관 단계에서 발생할 수 있는 위험 요소를 최소화 하기 위해 화학물질관리법에서 요구하는 설비 관리 기준 등의 요구사항을 준수하도록 최선을 다하고 있습니다.

지배회사는 임직원을 대상으로 환경안전 교육을 지속적으로 시행하고 있습니다. 사업장 외부에 미칠 수 있는 영향을 평가하여 계획적으로 관리하고 있으며, 지속적이고 반복적인 비상 대응 훈련을 통해 만일의 사태에 대비하고 있습니다. 

지배회사는 단순히 법규를 준수하는 수준을 넘어, 제품 생산 과정에서 발생되는 환경영향을 최소화하기 위해 노력하고 있습니다. 각 사업장의 환경 및 안전시설에 대해 지속적으로 투자하고 있으며, 제품 포장재 회수 및 재활용, 폐수 발생량 저감 활동을추진하고 있습니다. 또한 미세먼지의 자발적 감축 협약을 통해 대기 환경 개선에 적극 앞장서고 있습니다.

- 품질, 환경, 안전보건 경영시스템 운영현황

사업장
품질
환경
안전보건

본사
ISO 9001
IATF 16949*

군산공장
ISO 9001
IATF 16949*
ISO 14001
ISO 45001

익산공장
ISO 9001
KS M 1112
ISO 14001
KOSHA 18001

익산VIP공장
ISO 9001

포항공장
ISO 9001
IATF 16949*
ISO 14001
KOSHA 18001

광양공장
ISO 9001
IATF 16949*
ISO 14001
ISO 45001

OCI 스페셜티(주)

ISO 9001
ISO 14001
OHSAS 18001

* IATF 16949
 -
본사 : 반도체용 폴리실리콘, 카본블랙 제품 관련 분야

- 군산 : 반도체용 폴리실리콘 공정 및 제품 관련 분야

- 포항, 광양 : 카본블랙 공정 및 제품 관련 분야

Ⅲ. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

(1) 요약 연결 재무상태표

(단위 : 천원)

구 분
제 47기말
제 46기말
제 45기말

(2020년12월말)
(2019년12월말)
(2018년12월말)

[유동자산]
2,036,042,076
2,160,672,177
2,018,703,322

ㆍ현금및현금성자산
443,551,390
487,552,585
744,271,382

ㆍ단기금융자산
194,669,158
247,413,125
222,415,399

ㆍ매출채권및기타채권
329,259,301
409,759,028
434,239,609

ㆍ유동파생상품자산
301,483
1,222,920
88,873

ㆍ매각예정자산
7,800,000
-
-

ㆍ재고자산

813,556,519

906,322,522
544,617,696

ㆍ당기법인세자산
15,548,186
4,919,775
2,985,762

ㆍ기타유동자산
231,356,039
103,482,222
70,084,601

[비유동자산]
2,401,193,974
2,650,539,535
3,640,887,124

ㆍ장기금융자산
68,371,435
57,674,566
53,965,257

ㆍ장기매출채권및기타채권
27,741,630
26,442,836
22,072,200

ㆍ이연법인세자산
427,190,167
339,803,608
114,847,158

ㆍ관계기업및공동기업투자
90,936,803
68,931,631
69,666,526

ㆍ투자부동산
32,302,510
65,082,207
73,666,795

ㆍ유형자산
1,710,192,003
2,041,856,747
3,257,068,413

ㆍ무형자산
40,307,889
46,120,870
41,795,245

ㆍ기타비유동자산
4,151,537
4,627,070
7,805,530

자산총계
4,437,236,050
4,811,211,712
5,659,590,446

[유동부채]
859,670,483
845,845,775
1,092,898,742

[비유동부채]
1,191,836,924
1,279,642,465
1,074,126,739

부채총계
2,051,507,407
2,125,488,240
2,167,025,481

[자본금]
127,246,855
127,246,855
127,246,855

[주식발행초과금]
734,532,524
734,532,524
734,532,524

[기타자본잉여금]
50,920,120
50,909,572
51,023,382

[기타자본구성요소]
(26,501,378)
18,930,929
(12,116,579)

[이익잉여금]
1,454,843,452
1,704,085,959
2,528,757,758

[비지배주주지분]
44,687,070
50,017,633
63,121,025

자본총계
2,385,728,643
2,685,723,472
3,492,564,965

※ 제45기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1017호에 따라 작성되었습니다.
※ 상기 요약연결재무정보는 주주총회 승인전 재무제표로, 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련하여 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다.

(2) 요약 연결 손익계산서

(단위 : 천원)

구 분
제 47기
(2020.1.1~2020.12.31)
제 46기
(2019.1.1~2019.12.31)

제 45기
(2018.1.1~2018.12.31)

매출액
2,002,516,778
2,605,142,204
3,112,143,978

영업이익(손실)
(86,145,075)
(180,605,008)
158,670,079

연결당기순이익(손실)
(251,164,047)
(807,386,477)
103,818,814

지배기업소유주지분
(246,150,678)
(794,376,479)
103,786,692

비지배주주지분
(5,013,369)
(13,009,998)
32,122

계속영업과 중단영업 기본주당순이익(손실)(원)
(10,381)
(33,308)
4,352

계속영업과 중단영업 희석주당순이익(손실)(원)
(10,381)
(33,308)
4,352

계속영업 기본주당순이익(손실)(원)
(10,380)
(33,267)
4,386

계속영업 희석주당순이익(손실)(원)
(10,380)
(33,267)
4,386

연결에 포함된 회사수
(주1)

53
48
40

(주1) 지배회사를 제외한 연결대상 회사 개수입니다.
※ 제45기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1017호에 따라 작성되었습니다.
※ 상기 요약연결재무정보는 주주총회 승인전 재무제표로, 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련하여 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다.

(3) 요약 별도 재무상태표

(단위 : 천원)

구 분
제 47기말
제 46기말
제 45기말

(2020년12월말)
(2019년12월말)
(2018년12월말)

[유동자산]
791,858,357
1,020,694,352
1,329,564,971

ㆍ현금및현금성자산
206,222,578
149,600,485
338,973,986

ㆍ단기금융자산
177,592,463
235,227,927
221,574,729

ㆍ매출채권및기타채권
214,561,012
307,440,108
356,475,202

ㆍ유동파생상품자산
301,483
1,222,920
88,873

ㆍ재고자산
185,321,818
298,744,193
367,041,989

ㆍ당기법인세자산
1,343,214
1,516,579
-

ㆍ기타유동자산
6,515,789
26,942,140
45,410,192

[비유동자산]
2,577,116,921
2,775,983,364
3,428,254,301

ㆍ장기금융자산
45,815,925
30,322,404
39,095,602

ㆍ장기매출채권및기타채권
69,188,088
67,919,100
10,441,059

ㆍ이연법인세자산
391,937,652
315,427,371
95,143,232

ㆍ종속기업,관계기업및공동기업투자
1,399,303,925
1,402,611,498
1,412,908,639

ㆍ투자부동산
21,883,100
30,110,686
37,145,436

ㆍ유형자산
636,086,860
913,375,358
1,818,522,705

ㆍ무형자산
12,139,480
15,455,057
14,235,737

ㆍ기타비유동자산
761,891
761,890
761,891

자산총계
3,368,975,278
3,796,677,716
4,757,819,272

[유동부채]
541,975,383
645,108,280
773,866,893

[비유동부채]
492,680,866
553,714,224
638,526,663

부채총계
1,034,656,249
1,198,822,504
1,412,393,556

[자본금]
127,246,855
127,246,855
127,246,855

[주식발행초과금]
734,532,524
734,532,524
734,532,524

[기타자본잉여금]
88,106,917
88,106,917
88,106,917

[기타자본구성요소]
(7,007,798)
-
-

[이익잉여금]
1,391,440,531
1,647,968,916
2,395,539,420

자본총계
2,334,319,029
2,597,855,212
3,345,425,716

종속ㆍ관계ㆍ공동기업
투자주식 평가방법
원가법
원가법
원가법

※ 45기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1017호에 따라 작성되었습니다.
※ 상기 요약재무정보는 주주총회 승인전 재무제표로, 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련하여 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다.

(4) 요약 별도 손익계산서

(단위 : 천원)

구 분

제 47기
(2020.1.1~2020.12.31)

제 46기
(2019.1.1~2019.12.31)

제 45기
(2018.1.1~2018.12.31)

매출액
1,221,978,354
1,766,574,982
2,276,329,802

영업이익(손실)
(71,661,235)
(142,377,329)
128,104,823

당기순이익(손실)
(253,611,327)
(717,594,874)
70,724,240

계속영업과 중단영업 기본주당순이익(손실)(원)
(10,696)
(30,089)
2,965

계속영업과 중단영업 희석주당순이익(손실)(원)
(10,696)
(30,089)
2,965

계속영업 기본주당순이익(손실)(원)
(10,696)
(30,089)
2,965

계속영업 희석주당순이익(손실)(원)
(10,696)
(30,089)
2,965

※ 제45기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1017호에 따라 작성되었습니다.
※ 상기 요약재무정보는 주주총회 승인전 재무제표로, 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련하여 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다.

(5) 이익잉여금 처분계산서

제 47 기
2020년 1월 1일부터 
2020년 12월 31일까지
제 46 기
2019년 1월 1일부터 
2019년 12월 31일까지

처분예정일

2021년

3월 24일

처분확정일

2020년

3월 25일

(단위:천원)

과 목
제 47 기
제 46 기

I. 미처분이익잉여금(미처리결손금)

(256,528,385)

(727,219,174)

1. 전기이월미처분이익잉여금
-

-

2. 당기순

손실

(253,611,327)

(717,594,874)

3. 확정급여제도의 재측정요소
(2,917,058)

(9,703,664)

4. 기타
-

79,364

II. 임의적립금등의이입액

256,528,385

727,219,174

1. 기타임의적립금
256,528,385

727,219,174

III. 이익잉여금처분액

-

-

1. 이익준비금
-

-

2. 현금배당금
-

-

(주당배당금
(율) :

당기
:
-원(-%)

전기:

-원(-%)

-

-

3. 기타임의적립금 전입
-

-

IV. 차기이월미처분이익잉여금

-

-

상
기의 미처분이익잉여금은 재무상태표상의 미처분이익잉여금과 확정급여제도의 재측정요소가 합산된 금액입니다.

※ 상기 요약재무정보는 주주총회 승인전 재무제표로, 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련하여 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다.

2. 연결재무제표

연결 재무상태표

제 47 기 2020.12.31 현재

제 46 기 2019.12.31 현재

제 45 기 2018.12.31 현재

(단위 : 천원)

제 47 기

제 46 기

제 45 기

자산

유동자산

2,036,042,076

2,160,672,177

2,018,703,322

현금및현금성자산

443,551,390

487,552,585

744,271,382

단기금융자산

194,669,158

247,413,125

222,415,399

매출채권및기타채권

329,259,301

409,759,028

434,239,609

유동파생상품자산

301,483

1,222,920

88,873

매각예정자산

7,800,000

재고자산

813,556,519

906,322,522

544,617,696

당기법인세자산

15,548,186

4,919,775

2,985,762

기타유동자산

231,356,039

103,482,222

70,084,601

비유동자산

2,401,193,974

2,650,539,535

3,640,887,124

장기금융자산

68,371,435

57,674,566

53,965,257

장기매출채권및기타채권

27,741,630

26,442,836

22,072,200

이연법인세자산

427,190,167

339,803,608

114,847,158

관계기업및공동기업투자

90,936,803

68,931,631

69,666,526

투자부동산

32,302,510

65,082,207

73,666,795

유형자산

1,710,192,003

2,041,856,747

3,257,068,413

무형자산

40,307,889

46,120,870

41,795,245

기타비유동자산

4,151,537

4,627,070

7,805,530

자산총계

4,437,236,050

4,811,211,712

5,659,590,446

부채

유동부채

859,670,483

845,845,775

1,092,898,742

단기금융부채

539,415,156

415,973,163

705,771,074

매입채무및기타채무

270,892,465

343,605,076

357,448,294

유동파생상품부채

710,654

411,308

당기법인세부채

2,588,329

15,675,638

12,168,321

매각예정자산관련부채

780,000

충당부채

10,032,877

26,268,083

2,473,295

기타유동부채

35,251,002

43,912,507

15,037,758

비유동부채

1,191,836,924

1,279,642,465

1,074,126,739

장기금융부채

1,118,677,529

1,166,034,191

802,993,019

장기매입채무및기타채무

24,327,977

28,972,866

26,877,230

비유동충당부채

10,006,401

11,525,039

9,181,137

순확정급여부채

15,758,295

19,253,295

23,754,686

이연법인세부채

4,144,739

556,787

3,713,013

기타비유동부채

18,921,983

53,300,287

207,607,654

부채총계

2,051,507,407

2,125,488,240

2,167,025,481

자본

지배회사의 소유주지분

2,341,041,573

2,635,705,839

3,429,443,940

자본금

127,246,855

127,246,855

127,246,855

주식발행초과금

734,532,524

734,532,524

734,532,524

기타자본잉여금

50,920,120

50,909,572

51,023,382

기타자본구성요소

(26,501,378)

18,930,929

(12,116,579)

이익잉여금

1,454,843,452

1,704,085,959

2,528,757,758

비지배주주지분

44,687,070

50,017,633

63,121,025

자본총계

2,385,728,643

2,685,723,472

3,492,564,965

부채와자본총계

4,437,236,050

4,811,211,712

5,659,590,446

연결 손익계산서

제 47 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 46 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 45 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

(단위 : 천원)

제 47 기

제 46 기

제 45 기

매출액

2,002,516,778

2,605,142,204

3,112,143,978

매출원가

1,873,995,419

2,565,109,883

2,746,371,833

매출총이익(손실)

128,521,359

40,032,321

365,772,145

판매비와관리비

214,666,434

220,637,329

207,102,066

영업이익(손실)

(86,145,075)

(180,605,008)

158,670,079

금융수익

89,338,258

68,661,109

83,026,411

금융비용

94,990,655

120,159,651

133,458,149

관계기업및공동기업투자손익

7,362,520

(2,202,143)

4,199,073

기타영업외수익

32,178,866

18,266,861

53,168,581

기타영업외비용

297,865,191

796,194,096

35,132,117

법인세비용차감전순이익(손실)

(350,121,277)

(1,012,232,928)

130,473,878

계속영업법인세비용(이익)

(98,989,688)

(206,101,602)

25,607,425

계속영업이익(손실)

(251,131,589)

(806,131,326)

104,866,453

중단영업손실

(32,458)

(1,255,151)

(1,047,639)

당기순이익(손실)

(251,164,047)

(807,386,477)

103,818,814

당기순이익(손실)의 귀속

지배회사의 소유주지분

(246,150,678)

(794,376,479)

103,786,692

비지배주주지분

(5,013,369)

(13,009,998)

32,122

주당손익

계속영업과 중단영업 기본및희석주당순이익(손실) (단위 : 원)

(10,381)

(33,308)

4,352

계속영업 기본및희석주당순이익(손실) (단위 : 원)

(10,380)

(33,267)

4,386

연결 포괄손익계산서

제 47 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 46 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 45 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

(단위 : 천원)

제 47 기

제 46 기

제 45 기

당기순이익(손실)

(251,164,047)

(807,386,477)

103,818,814

기타포괄손익

(41,139,482)

20,749,807

19,590,696

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목

(2,913,774)

(9,628,521)

(5,946,518)

확정급여제도의 재측정요소

(2,913,774)

(9,628,521)

(5,946,518)

후속적으로 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목

(38,225,708)

30,378,328

25,537,214

관계기업및공동기업투자자본변동

(93,154)

(274,257)

283,613

해외사업환산손익

(38,132,554)

30,652,585

25,253,601

총포괄손익

(292,303,529)

(786,636,670)

123,409,510

총포괄손익의 귀속

지배회사의 소유주지분

(287,656,470)

(773,568,248)

123,645,266

비지배주주지분

(4,647,059)

(13,068,422)

(235,756)

연결 자본변동표

제 47 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 46 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 45 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

(단위 : 천원)

자본

지배회사의 소유주지분

비지배주주지분

자본 합계

자본금

주식발행초과금

기타자본잉여금

기타자본구성요소

이익잉여금

지배회사의 소유주지분 합계

2018.01.01 (기초)

127,246,855

734,532,524

51,054,037

(37,876,067)

2,477,378,253

3,352,335,602

63,356,877

3,415,692,479

회계정책의 변경효과

(79,364)

79,364

배당금

(46,506,273)

(46,506,273)

(96)

(46,506,369)

당기순이익(손실)

103,786,692

103,786,692

32,122

103,818,814

종속기업의 유상증자

(30,655)

(30,655)

(30,655)

동일지배하의 사업결합

자기주식의 취득

관계기업및공동기업투자자본변동

301,912

(18,299)

283,613

283,613

해외사업환산손익

25,536,940

25,536,940

(283,339)

25,253,601

확정급여제도의 재측정요소

(5,961,979)

(5,961,979)

15,461

(5,946,518)

2018.12.31 (기말)

127,246,855

734,532,524

51,023,382

(12,116,579)

2,528,757,758

3,429,443,940

63,121,025

3,492,564,965

2019.01.01 (기초)

127,246,855

734,532,524

51,023,382

(12,116,579)

2,528,757,758

3,429,443,940

63,121,025

3,492,564,965

회계정책의 변경효과

배당금

(20,271,965)

(20,271,965)

(34,970)

(20,306,935)

당기순이익(손실)

(794,376,479)

(794,376,479)

(13,009,998)

(807,386,477)

종속기업의 유상증자

(57,175)

(57,175)

(57,175)

동일지배하의 사업결합

(56,635)

566,697

(350,775)

159,287

159,287

자기주식의 취득

관계기업및공동기업투자자본변동

(274,257)

(274,257)

(274,257)

해외사업환산손익

30,755,068

30,755,068

(102,483)

30,652,585

확정급여제도의 재측정요소

(9,672,580)

(9,672,580)

44,059

(9,628,521)

2019.12.31 (기말)

127,246,855

734,532,524

50,909,572

18,930,929

1,704,085,959

2,635,705,839

50,017,633

2,685,723,472

2020.01.01 (기초)

127,246,855

734,532,524

50,909,572

18,930,929

1,704,085,959

2,635,705,839

50,017,633

2,685,723,472

회계정책의 변경효과

배당금

(683,504)

(683,504)

당기순이익(손실)

(246,150,678)

(246,150,678)

(5,013,369)

(251,164,047)

종속기업의 유상증자

동일지배하의 사업결합

자기주식의 취득

(7,007,798)

(7,007,798)

(7,007,798)

관계기업및공동기업투자자본변동

10,548

44,914

(148,616)

(93,154)

(93,154)

해외사업환산손익

(38,469,423)

(38,469,423)

336,871

(38,132,552)

확정급여제도의 재측정요소

(2,943,213)

(2,943,213)

29,439

(2,913,774)

2020.12.31 (기말)

127,246,855

734,532,524

50,920,120

(26,501,378)

1,454,843,452

2,341,041,573

44,687,070

2,385,728,643

연결 현금흐름표

제 47 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 46 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 45 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

(단위 : 천원)

제 47 기

제 46 기

제 45 기

영업활동으로 인한 현금흐름

(118,507,430)

(39,870,245)

676,513,158

영업활동으로 창출된 현금

(74,643,266)

10,147,738

393,671,229

이자의 수취

10,191,406

17,818,922

23,969,619

이자의 지급

(46,384,829)

(55,851,218)

(69,319,578)

배당금의 수취

928,843

498,760

511,706

법인세 환급(납부)

(8,599,584)

(12,484,447)

327,680,182

투자활동으로 인한 현금흐름

6,211,274

(271,529,111)

(398,877,413)

단기금융상품의 감소

389,364,398

238,938,071

459,826,278

단기금융상품의 증가

(337,122,226)

(264,758,346)

(555,037,010)

단기대여금의 감소

1,153,128

74,925

1,072,378

상각후원가측정금융자산의 감소

98,807

827,325

125,055

상각후원가측정금융자산의 증가

(5,535)

(85,220)

당기손익공정가치측정금융자산의감소

50,347,526

당기손익공정가치측정금융자산의증가

(1,958,605)

(901,887)

(42,642,970)

장기금융상품의 감소

6,303,794

1,000

장기금융상품의 증가

(40,000,000)

(12,035,383)

(5,002,860)

장기대여금의 감소

17,000

20,500

20,376

장기대여금의 증가

(45,000)

(60,000)

투자부동산의 처분

16,018,349

6,439,000

투자부동산의 취득

(17,605)

(19,000)

유형자산의 처분

12,231,831

1,787,310

2,143,510

유형자산의 취득

(73,296,198)

(230,634,889)

(276,651,656)

무형자산의 처분

497,988

1,048,909

329,805

무형자산의 취득

(2,726,913)

(6,182,680)

(4,964,893)

공동기업투자주식의 취득

(620,000)

(250,000)

관계기업투자주식의 취득

(14,700,000)

(4,999,956)

관계기업투자주식의 처분

4,045,448

기타비유동금융자산의 감소

2,242,500

48,015

매각예정자산의 처분

22,251,779

사업결합으로 인한 현금의 유출

(6,751,423)

재무활동으로 인한 현금흐름

76,904,681

42,657,062

(460,156,390)

단기차입금의 증가

303,575,285

550,046,275

510,277,226

단기차입금의 감소

(325,613,711)

(598,919,008)

(514,562,723)

유동성장기부채의 감소

(255,264,615)

(479,665,592)

(520,909,814)

장기차입금의 증가

288,958,821

447,407,353

11,725,580

장기차입금의 감소

(1,878,220)

사채의 발행

79,604,180

149,436,860

99,706,500

리스부채의 상환

(4,886,257)

(5,570,185)

국고보조금의 증가

100,500

314,410

84,600

자기주식의 취득

(7,007,798)

배당금의 지급

(683,504)

(20,304,346)

(46,501,275)

기타재무활동으로 인한 현금유출

(88,705)

23,516

외화환산으로 인한 현금의변동

(8,609,720)

12,023,497

12,819,152

현금및현금성자산의 감소

(44,001,195)

(256,718,797)

(169,701,493)

기초 현금및현금성자산

487,552,585

744,271,382

913,972,875

기말 현금및현금성자산

443,551,390

487,552,585

744,271,382

※ 제47기 연결재무제표는 사업보고서 공시일 현재 주주총회(2021년 3월 24일) 승인 전 연결재무제표로, 향후 정기주주총회 후 수정이 발생하는 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다.

3. 연결재무제표 주석

제 47 기 2020년 1월 1일부터 2020년 12월 31일까지

제 46 기 2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지

OCI주식회사와 그 종속회사

1. 일반적 사항

기업회계기준서

제1110호 '연결재무제표'에
의한
지배회사인 OCI주식회사(이하 "지배회사")는 OCI Enterprises Inc.
등

53개의 종속회사

(이
하 지배회사와 그 종속회사를 일괄하여 "연결회사")를 연결대상으로 하고,
(주)OCI-Ferro
등

8개 법인

을 지분법적용
대상으로 하여 연결재무제표를 작성하였습니다.

(1) 지배회사의 개요

지배회사는 소다회 및 관련제품의 제조ㆍ판매를 주사업 목적으로 1959년 8월 5일 설립되어, 1976년 6월에 한국거래소가 개설하는 유가증권시장에 주권을 상장하였습니다. 지배회사는 2001년 5월 1일을 합병기일로 하여 주식회사 제철화학과 합병하였고합병된 회사의 상호를 동양화학공업주식회사에서 동양제철화학주식회사로 변경하였습니다. 또한, 지배회사는 2008년 5월 1일을 분할기일로 하여, 인천공장사업부문을 물적분할하였
습니다. 이후, 지배회사는 2009년 4월 1일 회사의 상호를 동양제철화학주식회사에서 현재의 OCI주식회사로 변경하였습니다.
지배회사

는 2011년 5월 30일 싱가폴 증권거래소에 상장한 해외주식예탁증서(GDR)를 2016년 12월 9일자로 상장 폐지하고, GDR 프로그램을 종료하였습니다.

지배회사의 본점은 서울특별시 중구 소공로 94 OCI빌딩에 소재하고 있으며, 당기말 현재 자본금
은

127,246,855천
원입
니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 종속회사 현황

1) 당기말 현재 연결대상 종속회사의 현황은 다음과 같습니다.

회사명
주요사업

투자주식수 
(주1)

지분율(%) 
(주1)

소재지
결산일

OCI Enterprises Inc.
지주회사
225,450
100.00
U.S.A.
12.31.

OCI Peroxygens LLC

지주회사

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Alabama LLC
PC(Percarbonate) 제조

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Energy LLC
지주회사

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Solar Power LLC
태양광발전설비 개발 및 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

Cornerstone Power Holmdel, LLC
태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Solar San Antonio LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI ALAMO 1 LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Construction LLC

태양광발전시설 개발

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Solar San Antonio 2 LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI ALAMO 2 LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI San Antonio Crown LLC (주3)

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Crown LLC (주4)

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI San Antonio Sol LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Sol LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI San Antonio Sunshiner LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Sunshiner LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI San Antonio Sunray LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Sunray LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Solar Lavonia LLC
태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI San Antonio LoneSun LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI LoneSun LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI San Antonio Comanche Solar LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Comanche Solar LLC

태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI San Antonio Stillhouse Solar LLC
태양광발전설비 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Stillhouse Solar LLC
태양광발전시설 운영

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Development Holding Corporation
태양광발전시설 개발

-

100.00

U.S.A.

12.31.

Mission Solar Energy LLC
Solar Panel 제조

-

100.00

U.S.A.

12.31.

ERCAM Trackers LLC
태양광 Tracker 생산

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Investments Corp.

지주회사

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Bio Investments LLC
투자

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Bio Investments II LLC
투자

-

100.00

U.S.A.

12.31.

OCI Vietnam Co., Ltd.
농약원제 생산 및 판매

-

100.00
Vietnam

12.31.

(주)디씨알이
도시개발업 및 부동산개발
20,029,818
100.00
인천광역시

12.31.

OCI스페셜티(주)
태양광 산업 관련 소재 제조 및 판매
149,880,914
78.07
충남 공주시

12.31.

ELPION Silicon Sdn. Bhd. (주2)
태양광 산업 관련 소재 제조 및 판매
58,456,911
100.00
Malaysia

12.31.

OCI정보통신(주)
정보시스템 개발, 운영
200,000
100.00
서울 소공동

12.31.

OCI Japan Co., Ltd.
폴리실리콘 및 화학제품 판매
7,999
99.99
Japan

12.31.

OCI China Co., Ltd.
지주회사, 사업개발, 폴리실리콘 및 화학제품 판매

-

100.00
China

12.31.

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.

FS의 생산 및 판매

-

100.00
China

12.31.

Shandong OCI Co., Ltd.
콜타르 증류 제품 생산 및 판매

-

80.00
China

12.31.

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.

카본블랙제품 생산 및 판매

-

51.00
China

12.31.

연결재무제표에 대한 주석-계속

회사명
주요사업
투자주식수
(주1)
지분율(%)
(주1)
소재지
결산일

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
콜타르 증류 제품 생산 및 판매

-

60.00
China

12.31.

OCI SE(주)
증기 및 온수공급 발전전기업
27,880,000
100.00
전북 군산시

12.31.

OCI 파워(주)
태양광 발전, 발전부품 제조 및 판매
3,622,000
100.00
전북 군산시

12.31.

OCI Global Ltd.
아시아지역 태양광발전사업 총괄
137,170,160

100.00

HongKong

12.31.

OCI Solar(China) Co., Ltd.
중국지역 태양광발전사업 총괄

-

100.00
China

12.31.

OCI (Jiaxing) Solar Technology Co., Ltd.

태양광발전시설 건설 및 운영

-

100.00

China

12.31.

OCI (Wuxi) Solar Power Co., Ltd.
태양광발전시설 건설 및 운영

-

100.00
China

12.31.

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.

태양광발전시설 건설 및 운영

-

100.00
China

12.31.

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.

태양광발전시설 건설 및 운영

-

100.00
China

12.31.

OCIM Sdn. Bhd.
폴리실리콘 제조 및 판매

512,356,839

100.00

Malaysia

12.31.

오씨아이드림(주)

인력공급, 취약계층 일자리제공 사업지원서비스

100,000

100.00
서울 소공동
12.31.

(주1)
연결대상 종속회사가 보유한 간접투자지분을 포함한 것입니다.

(주2)

ELPIO
N Silicon Sdn. Bhd.은

감사
보고서일 현재 조업이 중단된 상태로서
연결회사의 경영진은 해당 자회사 부문을 중단영업으로 분류하였습니다.

(주3)
동 회사는 당기 중에 OCI San Antonio Corona LLC에서 OCI San Antonio Crown LLC로 사명을 변경하였습니다.

(주4)
동 회사는 당기 중에 OCI Corona LLC에서 OCI Crown LLC로 사명을 변경하였습니다.

상기 연결대상 종속회사 중
OCI Peroxygens LLC,

OCI Alabama LLC

,

OCI EnergyLLC, OCI Solar Power LLC,
Cornerstone Power Holmdel LLC,
OCI Solar San Antonio LLC,
OCI ALAMO 1 LLC,
OCI Construction L
LC
,
O
CI Solar San Antonio2 LLC,

OCI ALAMO 2 LLC
,

OCI San Antonio Crown LLC, OCI Crown LLC. OCI San Antonio Sol LLC, OCI Sol LLC, OCI San Antonio Sunshiner LLC, OCI Sunshiner LLC, OCI San Antonio Sunray LLC, OCI Sunray LLC,

OCI Solar Lavonia LLC,
OCI San Antonio LoneSun LLC, OCI LoneSun LLC, OCI San Antonio Comanche Solar LLC, OCI Comanche Solar LLC, OCI San Antonio Stillhouse Solar LLC, OCI Still house Solar LLC, OCI Development Holding Corporation,
Mission Solar Energy LLC 및 ERCAM Trackers LLC
, OCI Investments Corp., OCI Bio Investments LLC, OCI Bio Investments II LLC는

지배회사의 종속회사인 OCI Enterprises Inc.를 통하여 간접소유하고 있
으며,
ELPION Silicon Sdn. Bhd.는 OCI스페셜티(주)를 통하여, Tangshan OCI Chemical Co., Ltd., Shandong OCI Co., Ltd.,
Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.

및
Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.는 OCI China Co., Ltd.를
통하
여
,
OCI (Jiaxing)
Solar Technology Co., Ltd., OCI (Wuxi) Solar Power Co., Ltd.
, Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd., Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd. 및

OCI Solar(China) Co., Ltd.
는
OCI Global Ltd.
를
통하
여 간접소유하고 있습니다
.

연결재무제표에 대한 주석-계속

2) 당기말 및 전기말 현재 연결대상 종속회사의 요약 재무상태(내부거래 제거전)는다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

회사명
2020.12.31.

유동자산
비유동자산
유동부채
비유동부채
지배지분
비지배지분

OCI Enterprises Inc.(주1)
206,364,358
319,249,411
18,834,717
56,945,812
448,939,645
893,595

OCI Vietnam Co., Ltd.
8,066,531
300,423
4,306,578
5,899
4,054,477
-

(주)디씨알이(주2)
663,025,630
160,749,512
193,237,765
319,859,501
310,677,876
-

OCI스페셜티(주) (주1)
16,041,582
28,468,514
13,002,308
13,199,767
14,330,970
3,977,051

OCI정보통신(주)
3,291,380
1,551,610
1,030,894
319,403
3,492,693
-

OCI Japan Co., Ltd.
1,554,334
440,160
186,708
302,292
1,505,306
188

OCI China Co., Ltd. (주1)
111,206,879
92,267,798
51,388,010
26,263,690
86,006,741
39,816,236

OCI SE(주)
75,115,097
431,627,406
32,982,825
303,847,357
169,912,321
-

OCI 파워(주)

23,847,385
16,189,817
8,252,092
4,545,287
27,239,823
-

OCI Global Ltd. (주1)
8,255,919
18,579,675
2,506,424
6,080,400
18,248,770
-

OCIM Sdn. Bhd.
159,430,050
228,697,075
81,590,666
76,457,691
230,078,768
-

오씨아이드림(주)

357,129
242,633
95,629
-
504,133
-

(주1) 연결재무제표 기준입니다.

(주2) 물적분할로 인해 발생한 내부미실현손익

(764,261백만원)
이 제거된
금액입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기말)

(단위:천원)

회사명
2019.12.31.

유동자산
비유동자산
유동부채
비유동부채
지배지분
비지배지분

OCI Enterprises Inc.(주1)
272,885,433
290,281,127
40,449,748
61,650,441
459,990,757
1,075,614

OCI Vietnam Co., Ltd.
10,553,050
453,295
6,211,272
6,410
4,788,663
-

(주)디씨알이(주2)
463,268,231
135,597,625
35,212,573
251,623,934
312,029,349
-

OCI스페셜티(주) (주1)
13,380,911
40,193,602
4,638,839
26,971,922
17,189,152
4,774,600

OCI정보통신(주)
3,625,208
1,622,253
1,811,204
363,090
3,073,167
-

OCI Japan Co., Ltd.
1,426,786
226,127
137,829
124,586
1,390,324
174

OCI China Co., Ltd. (주1)
112,886,331
107,820,969
70,101,975
5,016,616
101,421,464
44,167,245

OCI SE(주)
106,959,839
447,204,582
41,149,738
328,508,283
184,506,400
-

OCI 파워(주)

21,760,838
18,088,113
11,178,995
5,600,616
23,069,340
-

OCI Global Ltd. (주1)
7,504,542
20,167,168
2,476,769
8,252,813
16,942,128
-

OCIM Sdn. Bhd.
150,357,881
257,828,896
127,488,715
46,284,027
234,414,035
-

오씨아이드림(주)

271,077
300,514
73,486
-
498,104
-

(주1) 연결재무제표 기준입니다.

(주2) 물적분할로 인해 발생한 내부미실현손익

(760,886백만원)
이 제거된
금액입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

3) 당기 및 전기 중 각 종속회사의 요약 경영성과(내부거래 제거전)는 다음과 같습니다. 

(당기)

(단위:천원)

회사명
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

매출액
영업손익
당기순손익
총포괄손익

OCI Enterprises Inc.(주1)
134,944,740
(1,981,238)
17,978,574
(10,922,525)

OCI Vietnam Co., Ltd.
10,370,114
(434,691)
(193,533)
(414,162)

(주)디씨알이
361,733
(22,942,349)
2,137,677
2,023,474

OCI스페셜티(주) (주1,2)
9,059,292
(225,536)
(3,709,788)
(3,636,789)

OCI정보통신(주)
11,283,139
1,616,112
1,301,448
1,119,525

OCI Japan Co., Ltd.
1,123,577
230,239
133,161
114,996

OCI China Co., Ltd. (주1)
211,019,634
(10,644,569)
(20,445,716)
(18,891,229)

OCI SE(주)
189,298,345
3,404,372
(6,809,270)
(6,592,518)

OCI 파워(주)

44,859,929
4,110,563
4,222,068
4,170,484

OCI Global Ltd. (주1)
3,866,714
1,290,355
1,208,793
1,306,642

OCIM Sdn. Bhd.
267,557,951
8,736,490
6,378,661
(4,205,092)

오씨아이드림(주)

1,807,439
55,638
6,028
6,028

(주1) 연결재무제표 기준입니다.

(주2)

ELPION Silicon Sdn. Bhd.의 중단영업으로 재분류된 금액을 제외하고 표시하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기)

(단위:천원)

회사명
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

매출액
영업손익
당기순손익
총포괄손익

OCI Enterprises Inc.(주1)
156,049,441
4,371,110
(6,575,252)
9,504,005

OCI Vietnam Co., Ltd.
28,865,537
951,415
978,906
1,112,571

(주)디씨알이
360,712
(16,456,319)
(31,957,062)
(32,132,500)

OCI스페셜티(주) (주1,2)
22,056,465
(652,415)
(6,357,773)
(6,052,712)

OCI정보통신(주)
12,055,520
1,621,861
1,555,209
1,487,879

DCC(Shanghai) Co., Ltd.
-
(5,281)
(126,270)
(126,270)

OCI Japan Co., Ltd.
1,224,746
250,752
166,842
223,773

OCI China Co., Ltd. (주1)
267,672,607
(13,681,796)
(27,485,500)
(25,411,770)

OCI SE(주)
226,944,538
18,495,908
2,980,405
3,195,427

OCI 파워(주)
(주1)

42,261,860
4,996,218
4,898,064
4,809,982

OCI Global Ltd. (주1)
3,785,045
1,176,444
544,176
834,616

OCIM Sdn. Bhd.
228,138,072
(37,169,114)
(42,902,301)
(30,525,065)

오씨아이드림(주)

316,497
5,385
(1,896)
(1,896)

(주1) 연결재무제표 기준입니다.

(주2)

ELPION Silicon Sdn. Bhd.의 중단영업으로 재분류된 금액을 제외하고 표시하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

4) 당기 및 전기 중 각 종속회사의 요약 현금흐름의 내용(내부거래 제거전)은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

회사명
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

영업활동
현금흐름
투자활동
현금흐름
재무활동
현금흐름
환율효과
기초 현금및
현금성자산
기말 현금및
현금성자산

OCI Enterprises Inc.(주1)
(2,133,352)
(66,823,356)
(3,142,450)
(6,298,596)
197,768,620
119,370,866

OCI Vietnam Co., Ltd.
(28,664)
(47,313)
(320,534)
(78,690)
2,195,071
1,719,870

(주)디씨알이
(250,623,978)
(587,493)
243,190,239
-
14,094,234
6,073,002

OCI스페셜티(주) (주1)
1,802,981
78,955
(3,590,032)
(47,347)
7,287,336
5,531,893

OCI정보통신(주)
1,504,710
(150,014)
(700,000)
-
1,225,655
1,880,351

OCI Japan Co., Ltd.
289,897
-
(135,475)
(18,369)
1,301,192
1,437,245

OCI China Co., Ltd. (주1)
(10,892,028)
(2,155,676)
5,238,776
(1,071,101)
32,085,128
23,205,099

OCI SE(주)
21,831,798
(6,021,020)
(31,872,500)
(4,361)
52,068,550
36,002,467

OCI 파워(주)

8,372,584
(6,660,885)
2,813,029
(80,844)
4,509,670
8,953,554

OCI Global Ltd. (주1)
1,606,408
-
(1,915,061)
395,156
1,609,395
1,695,898

OCIM Sdn. Bhd.

17,507,257
(4,797,606)
(3,680,000)
(1,405,569)
23,700,449
31,324,531

오씨아이드림(주)

70,393
(30,658)
(12,500)
-
106,801
134,036

(주1) 연결재무제표 기준입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기)

(단위:천원)

회사명
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

영업활동
현금흐름
투자활동
현금흐름
재무활동
현금흐름
환율효과
기초 현금및
현금성자산
기말 현금및
현금성자산

OCI Enterprises Inc.(주1)
(11,091,136)
(42,423,209)
(10,237,296)
9,406,163
252,114,098
197,768,620

OCI Vietnam Co., Ltd.
1,913,196
(52,118)
(158)
5,403
328,748
2,195,071

(주)디씨알이
(48,501,807)
(64,561,876)
114,601,840
-
12,556,077
14,094,234

OCI스페셜티(주) (주1)
2,477,304
3,019,509
(16,543,119)
48,538
18,285,104
7,287,336

OCI정보통신(주)
2,355,731
(958,801)
(1,500,000)
(11,702)
1,340,427
1,225,655

DCC(Shanghai) Co., Ltd.
4,237,539
18,000
(5,150,742)
39,481
855,722
-

OCI Japan Co., Ltd.
320,685
-
(126,439)
51,260
1,055,686
1,301,192

OCI China Co., Ltd. (주1)
12,299,384
(3,757,946)
1,526,571
390,463
21,626,656
32,085,128

OCI SE(주)
42,876,863
(421,570)
(34,177,004)
(927)
43,791,188
52,068,550

OCI 파워(주)
(주1)

(1,701,492)
(10,724,806)
13,793,414
(21,166)
3,163,720
4,509,670

OCI Global Ltd. (주1)
1,906,864
(78,577)
(1,836,585)
(107,280)
1,724,973
1,609,395

OCIM Sdn. Bhd.

(36,940,402)
(71,345,267)
81,307,854
2,223,268
48,454,996
23,700,449

오씨아이드림(주)

(79,714)
(613,485)
800,000
-
-
106,801

(주1) 연결재무제표 기준입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

5) 연결대상 종속회사별로 비지배지분이 보유한 소유지분율과 재무상태, 경영성과 및 배당금액 중 비지배지분에 귀속되는 몫의 내역은 아래와 같습니다.

(당기)

(단위: 천원)

회사명
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

비지배지분
소유지분율(%)
누적
비지배지분
비지배지분 귀속
당기순손익
비지배지분 귀속
총포괄손익
당기 중 비지배지분
지급 결의 배당금

OCI Enterprises Inc. (주1)
-
893,595
(112,926)
(182,019)
-

OCI스페셜티(주) (주1,2)
21.93
3,977,051
(816,505)
(811,049)
-

OCI Japan Co., Ltd.
0.01
188
-
(2)
-

OCI China Co., Ltd. (주1)
-
39,816,236
(4,083,938)
(3,653,989)
(683,504)

(주1) 연결재무제표 기준입니다.

(주2)

ELPION Silicon Sdn. Bhd.의 중단영업으로 재분류된 금액을 제외하고 표시하였습니다
.

(전기)

(단위: 천원)

회사명
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

비지배지분
소유지분율(%)
누적
비지배지분
비지배지분 귀속
당기순손익
비지배지분 귀속
총포괄손익
당기 중 비지배지분
지급 결의 배당금

OCI Enterprises Inc. (주1)
-
1,075,614
(75,387)
(34,004)
(34,970)

OCI스페셜티(주) (주1,2)
21.93
4,774,600
(1,669,488)
(1,602,588)
-

OCI Japan Co., Ltd.
0.01
174
21
28
-

OCI China Co., Ltd. (주1)
-
44,167,245
(11,265,144)
(11,431,858)
-

(주1) 연결재무제표 기준입니다.

(주2)

ELPION Silicon Sdn. Bhd.의 중단영업으로 재분류된 금액을 제외하고 표시하였습니다
.

6)

당기 중 지배력을 상실하지 않으면서 종속회사에 대한 지배기업의 소유지분율이 증가하거나 감소한 내역은 없습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 관계기업 및 공동기업의 현황

당기말 현재 관계기업 및 공동기업의 현황은 다음과 같습니다.

회사명
주요사업
투자주식수
지분율(%)
소재지
결산일

(주)OCI-Ferro(주1)
타일용 유약 제조 및 판매
167,166
50.00
경기도 안산시
12.31.

Philko Peroxide Corporation
과산화수소 희석판매, 가성소다, 
인산 등 화학제품
397,598
40.00
Philippines
12.31.

현대오씨아이(주)
카본블랙제품 생산 및 판매
10,192,000
49.00
충남 서산시
12.31.

Sun Action Trackers LLC
태양광 Tracker 생산
-
41.00
U.S.A.
12.31.

행복도시태양광발전소(주)
태양광발전소 건설, 관리 및 운영
55,360
40.00
광주시 북구
12.31.

비앤오바이오(주) (주1)
의약품 연구 및 개발
174,000
50.00
서울시
12.31.

(주)에스엔바이오사이언스
의약품, 의료기기 연구 및 개발
95,419
25.19
서울시
12.31.

(주)피앤오케미칼
제조업, 과산화수소
2,940,000
49.00
광양시
12.31.

(주1) 공동기업 투자지분으로서 지분법평가를 적용하였습니다.

(4) 종속회사, 관계기업 및 공동기업의 변동

1) 연
결회사는 당기 중
OCI San Antonio Corona LLC의 사명을 OCI San AntonioCrown LLC로
, OCI Corona의 사명을 OCI Crown LLC로 변
경하였습니다.

2) 연결회사는 당기 중 OCI IVORY HOLDING LLC를 청산하였습니다.

3) 지배회사는 당기 중 (주)피앤오케미칼을 신규 설립 취득하였습니다.

4) 연결회사는 당기 중 OCI San Antonio LoneSun LLC, OCI LoneSun LLC, OCI San Antonio Comanche Solar LLC, OCI Comanche Solar LLC, OCI San Antonio Stillhouse Solar, OCI Stillhouse Solar LLC를 신규 설립 취득하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

2. 연결재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책

(1) 연결재무제표 작성기준

연
결
회
사
는 2011년 1월 1일 이후에 개시하는 연차 보고기간부터 한국채택국제회계기준을
적용하여 재무제표를 작성하고 있습니다.

연결재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 당기 연결재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나 해석서의 도입과 관련된 영향을 제외하고는 전기 연결재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다.

연결재무제표는

아래의 회계정책에서 설명한 바와 같이
매 보고기간 말에 재평가금액이나 공정가치로 측정되는
특정 비유동자산과 금융자산을 제외하고는 역사적 원가주의를 기준으로 작성되었습니다.
역사적원가는 일반적으로

자산을 취득하기 위하여지급
한 대가의 공정가치로 측정하고 있습니다.

공정가치는 가격이 직접 관측가능한지 아니면 가치평가기법을 사용하여 추정하는지의 여부에 관계없이 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격입니다. 자산이나 부채의 공정가치를 추정함에 있어 연결
회사
는 시장참여자가 측정일에 자산이나 부채의 가격을 결정할 때 고려하는 자산이나 부채의 특성을 고려합니다. 기업회계기준서 제1102호 '주식기준보
상'의 적용범위에 포함되는 주식기준보상거래, 기업회계기준서 제1017호 '리스'의 적용범위에 포함되는 리스거래, 기업회계기준서 제1002호 '재고자산'의 순실현가능가치 및 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'의 사용가치와 같이 공정가치와 일부 유사하나 공정가치가 아닌 측정치를 제외하고는 측정 또는 공시목적상 공정가치는 상기에서 설명한 원칙에 따라 결정됩니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

경영진은 재무제표를 승인하는 시점에 연결회사가 예측가능한 미래기간 동안 계속기업으로서 존속할 수 있는 충분한 자원을 보유한다는 합리적인 기대를 가지고 있습니다. 따라서 경영진은 계속기업을 전제로 재무제표를 작성하였습니다.

1) 당기부터 새로 도입된 기준서 및 해석서와 그로 인한 회계정책 변경의 내용은 다
음과 같습니다.

- 기업회계기준서 제1103호 사업의 정의(개정)

동 개정사항은 사업이 일반적으로 산출물을 보유하지만 활동과 자산의 통합된 집합이 사업의 정의를 만족하기 위해서 산출물이 필수적이지 않다는 점을 명확히 합니다.취득한 활동과 자산의 집합이 사업으로 간주되기 위해서는 최소한 산출물의 창출에 함께 유의적으로 기여할 수 있는 능력을 가진 투입물과 실질적인 과정을 포함해야 합니다.

동 개정사항은 시장참여자가 누락된 투입물이나 과정을 대체할 수 있고 계속 산출물을 창출할 수 있는 지에 대한 평가부분을 삭제하였습니다.
또한 실질적인 과정이 취득되었는지 여부를 결정하는데 도움이 되는 판단지침을 제시하고 있습니다.

동 개정사항은 취득한 활동과 자산의 집합이 사업이 아닌지 여부를 간략하게 평가할 수 있는 선택적 집중테스트를 도입하였습니다. 해당 선택적 집중테스트에서 만약 취득한 총자산의 공정가치가 실질적으로 식별가능한 단일자산 또는 식별가능한 유사한자산집단에 집중되어 있다면 이는 사업이 아닙니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

동 개정사항은 취득일이 2020년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도의 개시일 이후의 사업결합에 적용하며, 모든 사업결합과 자산취득거래에 전진적으로 적용됩니다.

동 개정사항이 연결회사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

- 기업회계기준서 제1001호 및 제1008호 중요성의 정의(개정)

동 개정사항은 기업회계기준서 제1001호에 정의된 중요성을 더 쉽게 이해할 수 있도록 하기 위한 것이며, 기업회계기준서에서의 중요성에 대한 기본 개념의 변경을 의도한 것은 아닙니다. 중요하지 않은 정보가 중요한 정보를 '불분명'하게 한다는 개념은 새로운 정의의 일부로 포함됩니다.

기업회계기준서 제1008호에서 중요성의 정의는 기업회계기준서 제1001호의 중요성 정의를 참조하도록 대체됩니다. 또한 국제회계기준위원회는 일관성을 보장하기 위해 중요성의 정의를 포함하거나 '중요성'이라는 용어를 참조하는 다른 기준서와 '개념체계'를 수정하였습니다.

동 개정사항이 연결회사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

- 기업회계기준서에서 '개념체계'에 대한 참조(개정)

동 개정사항은 개정된 기업회계기준서가 전면개정된 '개념체계'(2018)을 참조하도록합니다. 그러나 모든 개정사항이 그러한 참조나 인용과 관련된 문구가 전면개정된 '개념체계'(2018)을 참조하도록 하는 것은 아닙니다. 일부 문구는 참조하는 '개념체계'가 '재무제표의 작성과 표시를 위한 개념체계'(2007)인지, '개념체계'(2010)인지, 또는 신규로 개정된 '개념체계'(2018)인지를 명확히 하기 위해 개정되었으며, 다른 일부 문구는 기업회계기준서상의 정의가 전면개정된 '개념체계'(2018)에서 개발된 새로운 정의로 변경되지 않았다는 점을 명시하기 위해서 개정되었습니다. 개정된 기업회계기준서는 기업회계기준서 제1102호, 제1103호, 제1106호, 제1114호, 제1001호, 제1008호, 제1034호, 제1037호, 제1038호, 제2112호, 제2119호, 제2120호, 제2122호 및 제2032호입니다.

상기 개정사항들이
연
결회사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

연결
재무제표에 대한 주석-계속

- 기업회계기준서 제1116호 리스(개정)

동 개정사항은 COVID-19의 직접적인 결과로 발생한 임차료 할인 등을 리스이용자가 회계처리하는데 실무적 경감을 제공하고 있습니다. 동 실무적 간편법은 리스이용자에게

COVID-19 관련 임차료 할인 등이 리스변경에 해당하는지 여부를 평가하지 않는선택을 할 수 있도록 허용합니다. 이러한 선택을 한 리스이용자는

COVID-19 관련 임차료 할인 등으로 인한 리스료 변동을 그러한 변동이 리스변경이 아닐 경우에 리스이용자가 회계처리하는 방식과 일관되게 회계처리합니다.

동
실무
적 간편법은 COVID-19의 직접적인 결과로 발생한 임차료 할인 등에만 적용되며 아래의 조건을 모두 충족하는 경우에 적용합니다.

① 리스료의 변동으로 수정된 리스대가가 변경 전 리스대가와 실질적으로 동일하거나 그보다 작음

② 리스료 감면이 2021년 6월 30일 이전에 지급하여야 할 리스료에만 영향을 미침(예를 들어 임차료 할인 등이 2021년 5월 30일 이전에 지급하여야 할 리스료를 감소시키고 2021년 5월 30일 후에 리스료를 증가시키는 경우 이러한 조건을 충족함).

③ 그 밖의 리스기간과 조건은 실질적으로 변경되지 않음

상기 개정사항들이 연결회사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

2) 재무제표 발행승인일 현재 제정ㆍ공표되었으나, 아직 시행일이 도래하지 아니하였으며 연결회사가 조기 적용하지 아니한 한국채택국제회계기준의 내역은 다음과 같습니다.

- 기업회계기준서 제1001호 유동부채와 비유동부채의 분류(개정)

동 개정사항은 재무상태표에서 유동부채와 비유동부채의 표시에만 영향을 미치며, 자산, 부채 및 손익의 금액이나 인식시점 또는 해당 항목들에 대한 공시정보에 영향을 미치지 않습니다.

동 개정사항은 유동부채와 비유동부채의 분류는 보고기간말에 존재하는 기업의 권리에 근거한다는 점을 명확히 하고 기업이 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리를 행사할 지 여부에 대한 기대와는 무관하다는 점을 강조합니다. 그리고 보고기간말에 차입약정을 준수하고 있다면 해당 권리가 존재한다고 설명하고 결제는 현금, 지분상품, 그밖의 자산 또는 용역을 거래상대방에게 이전하는 것으로 그 정의를 명확히 합니다.

동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도의 개시일 이후 소급적으로 적용되며 조기적용이 허용됩니다.

- 기업회계기준서 제1103호 '개념체계'에 대한 참조(개정)

동 개정사항은 기업회계기준서 제1103호에서 종전의 개념체계('개념체계'(2007)) 대
신 '개념체계'(2018)를 참조하도록 하는 내용을 포함하고 있습니다. 또한 동 개정사항은 기업회계기준서 제1037호의 적용범위에 포함되는 충당부채나 우발부
채의 경우취득자는 취득일에 과거사건의 결과로 현재의무가 존재하는지를 판단하기 위해 기업회계기준서 제1037호를 적용한다는 요구사항을 추가합니다. 기업회계기준해석서 제2121호의 적용범위에 해당하는 부담금의 경우 취득자는 부담금을 납부할 부채를 생기게 하는 의무발생사건이 취득일까지 일어났는지를 판단하기 위해 기업회계기준
해석서 제2121호를 적용합니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

동 개정사항은 취득자는 사업결합에서 우
발자산을 인식하지 않는다는 명시적인 문구를 추가합니다.

동 개정사항은 취득일이 2022년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도의 개시일 이후인 사업결합에 적용합니다. 동 개정사항과 함께 공표된 '한국채택국제회계기준에서 개념체계 참조에 대한 개정'에 따른 모든 개정사항을 동 개정사항 보다 먼저 적용하거나 동 개정사항과 동시에 적용하는 경우에만 동 개정사항의 조기 적용이 허용됩니다.

- 기업회계기준서 제1016호 '유형자산'(개정)

동 개정사항은 유형자산이 사용 가능하기 전에 생산된 재화의 매각금액, 즉 경영진이의도하는 방식으로 가동하는 데 필요한 장소와 상태에 이르게
하기 전에 생산된 재화의 매각금액을 유형자산의 원가에서 차감하는 것을 금지합니다. 따라서 그러한 매각금액과 관련 원가를 당기손익으로 인식하며, 해당 원가는 기업회계기준서 제1002호에 따라 측정합니다.

또한 동 개정사항은 '유형자산이 정상적으로 작동되는지 여부를 시험하는 것'의 의미를 명확히 하여 자산의 기술적, 물리적 성능이 재화나 용역의 생산이나 제공, 타인에 대한 임대 또는 관리활동에 사용할 수 있는 정도인지를 평가하는 것으로 명시합니다.

생산된 재화가 기업의 통상적인 활동의 산출물이 아니어서 당기손익에 포함한 매각금액과 원가를 포괄손익계산서에 별도로 표시하지 않는다면 그러한 매각금액과 원가의
크기, 그리고 매각금액과 원가가 포함되어 있는 포괄손익계산서의 계정을 공시하여야 합니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

동 개정사항은 이 개정내용을 처음 적용하는 재무제표에 표시된 가장 이른 기간의 개시일 이후에 경영진이 의도한
방식으로 가동할 수 있는 장소와 상태에 이른 유형자산에 대해서만 소급 적용합니다. 동 개정사항의 최초 적용 누적효과는 표시되는 가장 이른 기간의 시작일에 이익잉여금(또는 적절하다면 자본의 다른 구성요소)의 기초 잔액을 조정하여 인식합니다. 동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회
계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다.

- 기업회계기준서 제1037
호 손실부담계약-계약이행원가(개정)

동 개정사항은 계약이행원가는 계약에 직접관련되는 원가로 구성된다는 것을 명확히 합니다. 계약과 직접관련된 원가는 계약을 이행하기 위한 증분원가(예: 직접노무원가, 직접재료원가)와 계약을 이행하기 위한 직접 관련된 그 밖의 원가 배분액(예: 계
약의 이행에 사용된 유형자산의 감가상각비)으로 구성됩니다.

동 개정사항은 이 개정사항을 최초로 적용하는 회계연도의 개시일에 모든 의무의 이행이 완료되지는 않은 계약에 적용합니다. 비교재무제표는 재작성 하지 않고, 그 대신 개정 내용을 최초로 적용함에 따른 누적효과를 최초적용일의 기초이익잉여금 또는 적절한 경우 다른 자본요소로 인식합니다.

동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

- 한국채택국제회계기준 2018-2020 연차개선

동 연차개선은 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택', 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 기업회계기준서 제1116호 '리스', 기업회계기준서제1041호 '농림어업'에 대한 일부 개정사항을 포함하고 있습니다.

① 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택'

동 개정사항은 지배기업보다 늦게 최초채택기업이 되는 종속기업의 누적환산차이의 회계처리와 관련하여 추가적인 면제를 제공합니다. 기업회계기준서 제 1101호 문단 D16(1)의 면제규정을 적용하는 종속기업은 지배기업의 한국채택국제회계기준 전환일에 기초하여 지배기업의 연결재무제표에 포함될 장부금액으로 모든 해외사업장의 누적환산차이를 측정하는 것을 선택할 수 있습니다. 다만 지배기업이 종속기업을 취
득하는 사업결합의 효과와 연결절차에 따른 조정사항은 제외합니다. 관계기업이나 공동기업이 기업회계기준 제1101호 문단 D16(1)의 면제규정을 적용하는 경우에도 비슷한 선택을 할 수 있습니다.

동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

② 기업회계기준서 제1109호 '금
융상품'

동 개정사항은 금융부채의 제거 여부를 평가하기 위해 '10%' 테스트를 적용할 때, 기업(차입자)과 대여자 간에 수취하거나 지급하는 수수료만을 포함하며, 여기에는 기업이나 대여자가 다른 당사자를 대신하여 지급하거나 수취하는 수수료를 포함한다는 점을 명확히 하고 있습니다. 동 개정사항은 최초 적용일 이후 발생한 변경 및 교환에 대하여 전진적으로 적용됩니다. 동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 시행되며 조기적용이 허용됩니다.

③ 기업회계기준서 제1116호 '리스'

동 개정사항은 기업회계기준서 제1116호 사례13에서 리스개량 변제액에 대한 내용
을 삭제하였습니다. 동 개정사항은 적용사례에만 관련되므로, 시행일은 별도로 규정
되지 않았습니다.

④ 기업회계기준서 제1041호 '농림어업'

동 개정사항은 생물자산의 공정가치를 측정할 때 세금 관련 현금흐름을 제외하는 요구사항을 삭제하였습니다. 이는 기업회계기준서 제1041호의 공정가치 측정과 내부적으로 일관된 현금흐름과 할인율을 사용하도록 하는 기업회계기준서 제1113호의 요구사항을 일치시키며, 기업은 가장 적절한 공정가치 측정을 위해 세전 또는 세후 현금흐름 및 할인율을 사용할지 선택할 수 있습니다.

동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 시행되며 조기적용이 허용됩니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 연결기준

연결재무제표는 지배회사와 지배회사(또는 그 종속기업)가 지배하고 있는 다른 기업 (특수목적기업 포함)의 재무제표를 통합하고 있습니다.
연결회사는 1) 피투자자에 대한 힘, 2) 피투자자에 대한 관여로 인한 변동이익에 대한 노출 또는 권리, 3) 투자자의이익금액에 영향을 미치기 위하여 피투자자에 대하여 자신의 힘을 사용하는 능력의 3가지 요소를 모두 충족할 때
지배력이 존재한다고 판단하고 있습니다. 또한 상기 지배력의 3가지 요소 중 하나 이상에 변화가 있음을 나타내는 사실과 상황이 존재하는 경우, 피투자자를 지배하는지 재평가 하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

연결회사가 피투자자 의결권의 과반수 미만을 보유하더라도, 피투자자의 관련활동을일방적으로 지시할 수 있는 실질적인 능력을 가지기에 충분한 의결권을 보유하고 있다면 피투자자에 대한 힘을 보유하고 있는 것으로 판단하고 있습니다. 연결회사가 보유하고 있는 의결권이 피투자자에게 대한 힘을 부여하기에 충분한지 여부를 평가할 때 다음 사항을 포함하여 모든 관련 사실과 상황을 고려하고 있습니다.

-
보유 의결권의 상대적 규모와 다른 의결권 보유자의 주식 분산 정도

-
연결회사, 다른 의결권 보유자 또는 다른 당사자가 보유한 잠재적 의결권

-
계약상 약정에서 발생하는 권리

-
과거 주총에서의 의결양상을 포함하여, 결정이 이루어져야 하는 시점에 연결회사가 관련활동을 지시하는 현재의 능력을 가지고 있는지를 나타내는 다른 추가적인 사실과 상황

당기 중 취득 또는 처분한 종속기업과 관련된 수익과 비용은 취득이 사실상 완료된 날부터 또는 처분이 사실상 완료된 날까지 연결포괄손익계산서에 포함됩니다. 비지배지분의 장부금액은 최초 인식한 금액에 취득이후 자본 변동에 대한 비지배지분의 비례지분을 반영한 금액입니다. 비지배지분이 부(-)의 잔액이 되더라도 총포괄손익은 비지배지분에 귀속되고 있습니다.

연결회사를 구성하는 기업이 유사한 상황에서 발생한 동일한 거래나 사건에 대하여 연결재무제표에서 채택한 회계정책과 다른 회계정책을 사용한 경우에는 그 재무제표를 적절히 수정하여 연결재무제표를 작성하고 있습니다.

연결회사 내의 거래, 이와 관련된 자산과 부채, 수익과 비용 등은 연결재무제표 작성시 모두 제거하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

종속기업의 비지배지분은 연결회사의 자본과 별도로 식별합니다. 취득일에 피취득자에 대한 비지배지분의 요소가 현재의 지분이며 청산시에 보유자에게 기업 순자산의 비례적 몫에 대하여 권리를 부여하고 있는 경우에는 이러한 비지배지분은 취득일에 1) 공정가치와 2) 피취득자의 식별가능한 순자산에 대하여 인식한 금액 중 현재의 지분상품의 비례적 몫 중 하나의 방법으로 측정할 수 있습니다. 이러한 측정기준의 선택은 각 취득거래별로 이루어집니다. 그 밖의 모든 비지배지분 요소는 취득일의 공정가치로 측정합니다. 

지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 연결회사의 소유지분변동은 자본거래로 회계처리하고 있습니다. 연결회사의 지배지분과 비지배지분의 장부금액은 종속기업에 대한 상대적 지분변동을 반영하여 조정하고 있습니다. 비지배지분의 조정금액과 지급하거나 수취한 대가의 공정가치의 차이는 자본으로 직접 인식하고
지배
기업의 소유주에게 귀속시키고 있습니다. 

지배회사가 종속기업에 대한 지배력을 상실한 경우, (i) 수취한 대가 및 보유한 지분의 공정가치의 합계액과 (ii) 종속기업의 자산(영업권 포함)과 부채, 비지배지분의 장부금액의 차이금액을 처분손익으로 계상하고 있습니다. 종속기업과 관련하여 기타포괄손익으로 이전에 인식한 금액에 대하여 관련 자산이나 부채를 직접 처분한 경우의 회계처리(즉 당기손익으로 재분류하거나 직접 이익잉여금으로 대체)와 동일한 기준으로 회계처리하고 있습니다. 지배력을 상실한 날에 이전의 종속기업에 대한 투자자산의 공정가치는
기업회계기준서 제 1109호 '금융상품'
에 따른 금융자산의 최초 인식시의 공정가치로 간주하거나 적절한 경우 관계기업 또는 공동기업에 대한 투자의 최초 인식시의 원가로 간주하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 사업결합

종속기업 및 사업의 취득은 취득법을 적용하여 회계처리하였습니다. 사업결합이전대가는 피취득자에 대한 지배력을 대가로 이전하는 자산, 연결회사가
피취득자의 이전 소유주에 대하여
발행하였거나 부담하는 부채 및 발행한 지분의 취득일의 공정가치(교환일에)의 합계로 산정하고 있습니다. 취득관련원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

취득일에 식별가능한 취득자산, 인수부채 및 우발부채는 다음을 제외하고는 취득일에 공정가치로 인식하고 있습니다.

-

이연법인세자산이나 부채와 종업원급여약정과 관련된 자산이나 부채는 각각 기업회계기준서 제1012호 '법인세'와 기업회계기준서 제1019호 '종업원급여'에 따라 인식하고 측정하고 있습니다.

-

연결회사가 피취득자의 주식기준보상을 자신의 주식기준보상으로 대체하면서 발생한 부채나 지분상품은 기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'에 따라 측정하고 있습니다.

-

기업회계기준서 제1105호 '매각예정비유동자산과 중단영업'에 따라 매각예정자산으로 분류된 비유동자산(또는 처분자산집단
)은
기업회계기준서 제1105호
에 따라 측정하고 있습니다.

영업권은 이전대가, 피취득자에 대한 비지배지분의 금액, 연결회사가 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분의 공정가치의 합계금액이 취득일 현재 식별가능한 취득 자산과 인수 부채의 공정가치순액을 초과하는 금액으로 측정하고 있습니다. 취득일에 식별가능한 취득 자산과 인수 부채의 공정가치순액이 이전대가, 피취득자에 대한 비지배지분의 금액, 연결회사가 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분의 공정가치의 합계금액을 초과하는 금액이 재검토후에도 존재하는 경우에, 그 초과금액은 즉시 염가매수차익으로 당기손익에 반영하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

취득일에 피취득자에 대한 비지배지분의 요소가 현재의 지분이며 청산시에 보유자에게 기업 순자산의 비례적 몫에 대하여 권리를 부여하고 있는 경우에는 이러한 비지배지분은 취득일에 1) 공정가치나 2) 피취득자의 식별가능한 순자산에 대하여 인식한 금액 중 현재의 지분상품의 비례적 몫 중 하나의 방법으로 측정할 수 있습니다. 이러한 측정기준의 선택은 각 취득거래별로 이루어집니다. 그 밖의 모든 비지배지분 요소는 한국채택국제회계기준에서 측정기준을 달리 요구하는 경우가 아니라면 취득일의 공정가치로 측정합니다.

사업결합으로 인한 연결회사의 이전대가에는 조건부 대가 약정으로 인한 자산과 부채를 포함하고 있으며 조건부대가는 취득일의 공정가치로 측정하고 사업결합으로 인한 이전대가의 일부로 포함되어 있습니다. 취득일 이후 공정가치의 변동액은 측정기간 조정사항의 조건을 충족하는 경우 소급하여 조정하고 해당 영업권에서 조정하고 있습니다. 측정기간 조정사항이란 '조정기간'(취득일로부터 1년을 초과할 수 없음) 동안 취득일 현재 존재하던 사실과 상황에 대한 추가적 정보를 획득하여 발생하는 조정사항을 말합니다.

측정기간 조정사항의 조건을 충족하지 않는 조건부대가의 공정가치 변동액은 조건부대가의 분류에 따라 회계처리하고 있습니다. 자본으로 분류된 조건부 대가는 이후 보고일에 재측정하지 않고 결제되는 경우 자본으로 회계처리하고 있습니다. 자산이나 부채로 분류된 조건부 대가는 기업회계기준 제1039호나 기업회계기준 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산'에 따라 이후 보고일에 재측정하고 적절한 경우 차손익이 있다면 당기손익으로 인식하고 있습니다.

단계적으로 이루어지는 사업결합에서, 연결회사는 이전에 보유하고 있던 피취득자에
대한
지분을 취득일(즉 연결회사가 지배력을 획득한 날)의 공정가치로 재측정하고 그

결과
차손익이 있다면 당기손익
(또는 적절한 경우 기타포괄손익)
으로 인식하고 있습니다. 취득일 이전에 피취득자에 대한 지분의 가치변동을 기타포괄손익으로 인식한 금액은 이전에 보유한 지분을
직접 처분하였다면 적용할 기준과 동일하게 인식
하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

사업결합에 대한 최초 회계처리가 사업결합이 발생한 보고기간말까지 완료되지 못한다면, 연결회사는 회계처리가 완료되지 못한 항목의 잠정 금액을 재무제표에 보고하고 있습니다. 측정기간(위 참고) 동안에, 취득일 현재 존재하던 사실과 상황에 대하여새롭게 입수한 정보가 있는 경우 연결회사는 취득일에 이미 알았더라면 취득일에 인식된 금액의 측정에 영향을 주었을 그 정보를 반영하기 위하여 취득일에 인식한 잠정금액을 소급하여 조정하거나 추가적인 자산과 부채를 인식하고 있습니다.

(4) 현금및현금성자산

연결회사의 현금및현금성자산은 보유중인 현금, 은행예금, 기타 취득 당시 만기일이 3개월 이내에 도래하는 매우 유동적인 단기 투자자산을 포함하고 있습니다. 당좌차월은 재무상태표상 단기차입금 계정에 포함됩니다.

(5) 금융상품

금융자산 및 금융부채는 연결회사가 계약의 당사자가 되는 때에 연결회사의 재무상태표에 인식하고 있습니다. 금융자산 및 금융부채는
유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권을 제외하고는
최초 인식시 공정가치로 측정하고 있습니다. 금융자산의 취득이나 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 최초 인식시 금융자산 또는 금융부채의 공정가치에 차감하거나 가산하고 있습니다. 다만 당기손익-공정가치측정금융자산의 취득이나 당기손익-공정가치측정금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(6) 금융자산

금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 모두 매매일에 인식하거나 제거하고 있습니다. 금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 관련 시장의 규정이나 관행에 의하여 일반적으로 설정된 기간 내에 금융상품을 인도하는 계약조건에 따라 금융자산을 매입하거나 매도하는 계약입니다.

모든 인식된 금융자산은 후속적으로 금융자산의 분류에 따라 상각후원가나 공정가치로 측정합니다.

1) 금융자산의 분류

다음의 조건을 충족하는 채무상품은 후속적으로 상각후원가로 측정합니다.

·
계약상 현금흐름을 수취하기 위하여 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유한다.

·
금융자산의 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생한다.

다음의 조건을 충족하는 채무상품은 후속적으로 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다.

·
계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유한다.

·
금융자산의 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생한다.

상기 이외의 모든 금융자산은 후속적으로 당기손익-공정가치로 측정합니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

상기에 기술한 내용에도 불구하고 연결회사는 금융자산의 최초 인식시점에 다음과 같은 취소불가능한 선택 또는 지정을 할 수 있습니다.

·
특정 요건을 충족하는 경우(아래 1-3) 참고) 지분상품의 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시하는 선택을 할 수 있습니다.

·
당기손익-공정가치측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우(아래 1-4) 참고) 상각후원가측정금융자산이나 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 요건을 충족하는 채무상품을 당기손익-공정가치측정항목으로 지정할 수 있습니다.

1-1) 상각후원가 및 유효이자율법

유효이자율법은 채무상품의 상각후원가를 계산하고 관련 기간에 걸쳐 이자수익을 배분하는 방법입니다. 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산의 경우를 제외하고는 유효이자율은 금융자산의 기대존속기간이나 (적절하다면) 그보다 짧은 기간에 걸쳐, 지급하거나 수취하는 수수료와 포인트(유효이자율의 주요 구성요소임), 거래원가 및 기타 할증액 또는 할인액을 포함하되 기대신용손실은 고려하지 않고 예상되는 미래현금수취액의 현재가치를 최초 인식시 총장부금액과 정확히 일치시키는 이자율입니다.취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산의 경우 신용조정 유효이자율은 기대신용손실을 고려한 기대현금흐름의 현재가치를 최초 인식시점의 상각후원가로 할인하여 계산합니다.

금융자산의 상각후원가는 최초 인식시점에 측정한 금액에서 상환된 원금을 차감하고, 최초 인식금액과 만기금액의 차액에 유효이자율법을 적용하여 계산한 상각누계액을 가감한 금액에 손실충당금을 조정한 금액입니다. 금융자산의 총장부금액은 손실충당금을 조정하기 전 금융자산의 상각후원가입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

1-2) 기타포괄손익-공정가치측정항목으로 분류되는 채무상품

공정가치는 주석 29에서 설명하고 있는 방법에 따라 결정됩니다. 최초 인식시점에 채무상품은 공정가치에 거래원가를 가산하여 측정합니다. 후속적으로 외화환산손익,손상차손(환입) 및 유효이자율법에 따른 이자수익의 결과에 따른 채무상품의 장부금액 변동은 당기손익으로 인식합니다. 당기손익으로 인식되는 금액은 채무상품이 상각후원가로 측정되었더라면 당기손익으로 인식되었을 금액과 동일합니다. 이를 제외한 채무상품의 모든 장부금액의 변동은 기타포괄손익으로 인식하며 평가손익누계액으로 누적됩니다. 채무상품이 제거될 때 기타포괄손익으로 인식되었던 누적손익은 당기손익으로 재분류됩니다.

1-3) 기타포괄손익-공정가치측정항목으로 지정된 지분상품 

연결회사는 최초 인식시점에 지분상품에 대한 투자를 기타포괄손익-공정가치 항목으로 지정하는 취소 불가능한 선택(상품별)을 할 수 있습니다. 만일 지분상품이 단기매매항목이거나 사업결합에서 취득자가 인식하는 조건부 대가인 경우에는 기타포괄손익-공정가치측정항목으로의 지정은 허용되지 아니합니다.

기타포괄손익-공정가치항목에 해당하는 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시 공정가치에 거래원가를 가산하여 인식합니다. 후속적으로 공정가치로 측정하며 공정가치의 변동에서 발생한 손익을 기타포괄손익으로 인식하며 평가손익누계액으로 누적됩니다. 지분상품이 처분되는 시점에 누적손익은 당기손익으로 재분류되지 않으며 이익익여금으로 대체됩니다.

지분상품에 대한 투자의 배당금이 명백하게 투자원가의 회수를 나타내지 않는다면 그러한 배당금은 기업회계기준서 제1109호에 따라 당기손익으로 인식합니다. 배당금은 '금융수익' 항목으로 계상하고 있습니다(주석 28 참고).

연결회사는 최초 인식시점에 단기매매항목이 아닌 모든 지분상품투자에 대하여 기타포괄손익-공정가치측정항목으로 지정하였습니다(주석 6 참고)

.

연결재무제표에 대한 주석-계속

1-4) 당기손익-공정가치측정금융자산

상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정 요건을 충족하지 않는
금융자산은 당기손익-공정가치로 측정합니다.

·
단기매매항목이 아니고 사업결합에서의 조건부 대가가 아닌 지분상품에 대해 최초인식시점에 기타포괄손익-공정가치항목으로 지정하지 않은 경우 동 지분상품은 당기손익-공정가치측정항목으로 분류합니다(상기 1-3) 참고).

·
상각후원가측정항목의 요건이나 기타포괄손익-공정가치측정항목의 요건을 충족하지 못하는 채무상품(상기 1-1) 및 1-2) 참고)은 당기손익-공정가치측정항목으로 분류합니다. 또한 당기손익-공정가치측정항목으로의 지정이 서로 다른 기준에 따라 자산이나 부채를 측정하거나 그에 따른 손익을 인식하는 경우에 측정 또는 인식상 발생하는 불일치('회계 불일치')를 제거하거나 유의적으로 감소시킨다면 상각후원가측정항목의 요건이나 기타포괄손익-공정가치측정항목의 요건을 충족하는 채무상품을 최초 인식시점에 당기손익-공정가치측정항목으로 지정할 수 있습니다.

당기손익-공정가치측정금융자산은 매 보고기간말 공정가치로 측정하며, 위험회피관계로 지정된 부분을 제외한 공정가치 변동에 따른 손익을 당기손익으로 인식합니다. 또한 당기손익-공정가치측정 금융자산에서 발생한 배당금과 이자수익은 금융수익 항목으로 계상하고 있습니다(주석 24, 28 참고).
공
정가치는 주석 29에서 설명하고 있는 방법에 따라 결정됩니다

연결재무제표에 대한 주석-계속

2) 외화환산손익

외화로 표시되는 금융자산의 장부금액은 외화로 산정되며 보고기간말 현물환율로 환산합니다.

·상각후원가로 측정하는 금융자산의 경우(위험회피관계로 지정된 부분은 제외) 환율차이는 '기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다(주석 24, 28 참고).
·기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품의 경우(위험회피관계로 지정된 부분은 제외) 채무상품의 상각후원가의 환율차이는 '기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다.
당기손익으로 인식하는 외화요소는 상각후원가로 측정하는 경우와 동일하기 때문에 장부금액(공정가치)의 환산에 기초한 잔여 외화요소는
평가손익누계액 항목에 기타포괄손익으로 인식됩니다.
·당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 경우(위험회피관계로 지정된 부분은 제외) 환율차이는
공정가치 변동에 따른 손익의 일부로
'기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다(주석 24, 28 참고).
·기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품의 경우 평가손익누계액 항목에 기
타포괄손익으로 인식됩니다.

3) 금융자산의 손상

연결회사는 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자, 리스채권, 매출채권 및 계약자산과 금융보증계약에 대한 기대신용손실을 손실충당금으로 인식합니다. 기대신용손실의 금액은 매 보고기간에 금융상품의 최초 인식 이후 신용위험의 변동을 반영하여 갱신됩니다.

연
결
회사는 매출채권 등에 대해 전체기간 기대신용손실을 인식합니다. 이러한 금융자산에 대한 기대신용손실은 연
결
회사의 과거 신용손실 경험에 기초한 충당금 설정률표를 사용하여 추정하며, 차입자 특유의 요소와 일반적인 경제 상황 및 적절하다면화폐의 시간가치를 포함한 현재와 미래 예측 방향에 대한 평가를 통해 조정됩니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

이를 제외한 금융자산에 대해서는 최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우 전체기간 기대신용손실을 인식합니다. 그러나 최초 인식 후 금융자산의 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우 연
결
회사는 금융상품의 기대신용손실을 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 측정합니다.

전체기간 기대신용손실은 금융상품의 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건에 따른 기대신용손실을 의미합니다. 반대로 12개월 기대신용손실은 보고기간말 후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인해 기대되는 전체기간 기대신용손실의 일부를 의미합니다.

3-1) 기대신용손실의 측정 및 인식

기대신용손실의 측정은 채무불이행 발생확률, 채무불이행시 손실률(즉 채무불이행이발생했을 때 손실의 크기) 및 채무불이행에 대한 노출액에 따라 결정됩니다. 채무불이행 발생확률 및 채무불이행시 손실률은 상기에서 기술한 바와 같이 과거정보에 기초하며 미래전망 정보에 의해 조정됩니다. 금융자산의 채무불이행에 대한 노출액은 보고기간 말 그 자산의 총장부금액을 나타내며, 금융보증계약의 경우 보고기간 말의 사용금액에 과거 추세와 채무자의 특정 미래 재무적 필요성에 대한 연결회사의 이해 및 기타 관련된 미래전망 정보에 기초한 채무불이행 시점까지 미래에 사용될 것으로 예상되는 금액을 포함하고 있습니다.

금융자산의 경우 기대신용손실은 계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상되는 모든 현금흐름의 차이를 최초 유효이자율로 할인한 금액입니다. 리스채권의 경우 기대신용손실을 산정하기 위한 현금흐름은 기업회계기준서제1116호 '리스'에 따라 리스채권을 측정할 때 사용한 현금흐름과 일관됩니다.

금융보증계약의 경우 연결회사는 보증대상 금융상품의 계약조건에 따라 채무자의 채무불이행 사건에 대해서만 지급할 것을 요구받으며, 기대신용손실은 발생한 신용손실에 대해 피보증인에게 변제할 것으로 예상되는 금액에서 피보증인, 채무자, 그 밖의 제삼자에게서 수취할 것으로 예상되는 금액을 차감하여 산정하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

전기에 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 금융상품에 대한 손실충당금을 측정하였으나 당기에 더는 전체기간 기대신용손실의 요건에 해당하지 않는다고 판단하는 경우에는 당기말에 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다(간편법 적용 대상 금융자산 제외).

모든 금융자산에 대한 손상 관련 손익은 당기손익으로 인식하며 손실충당금 계정을 통해 해당 자산의 장부금액을 조정합니다. 다만 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자의 경우에는 기타포괄손익으로 인식하여 손익누계액에 누적되며 재무상태표에서 금융자산의 장부금액을 줄이지 아니합니다.

4) 금융자산의 제거

금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나, 금융자산을 양도하고 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 다른 기업에게 이전할 때에만 금융자산을 제거하고 있습니다. 만약 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하지도 않고 보유하지도 않으며, 양도한 금융자산을 계속하여 통제하고 있다면, 연결회사는 당해 금융자산에 대하여 지속적으로 관여하는 정도까지 계속하여 인식하고 있습니다. 만약 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하고 있다면, 연결회사는 당해 금융자산을 계속 인식하고 수취한 대가는 담보 차입으로 인식하고 있습니다.

상각후원가로 측정하는 금융자산을 제거하는 경우, 당해 자산의 장부금액과 수취하거나 수취할 대가의 합계의 차이를 당기손익으로 인식합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자를 제거하는 경우 이전에 인식한 손익누계액을 당기손익으로 재분류합니다. 반면에 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치항목으로 지정한 지분상품에 대한 투자는 이전에 인식한 손익누계액을 당기손익으로 재분류하지 않으나 이익잉여금으로 대체합니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(7) 재고자산

연결회사는 재고자산을 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있으며 미착품을 제외한 원가는 이동평균법에 따라 결정하고 있습니다. 재고자산의 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 이용가능한 상태로 준비하는데 필요한 기타 원가를 포함하고 있습니다. 순실현가능가치는 정상적인 영업과정의 예상판매가격에서 예상되는 추가완성원가와 판매비용을 차감한 금액입니다. 또한, 판매목적으로 건설중인 태양광발전소는 재고자산으로 인식하고 있습니다.

연결회사의 매출원가는 재고자산 판매에 따른 수익을 인식하는 기간에 재고자산의 장부금액으로 인식하며, 재고자산을 순실현가능가치로 감액한 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간의 비용으로 인식하고 있습니다. 또한 재고자산의 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 재고자산의 매출원가에서 차감하고 있습니다.

(8)

관계기업
과 공동기업에 대한
투자

관계기업이란 연결회사가 유의적인 영향력을 보유
하며, 종속기업이나 공동기업이 아닌 기업을 말합니다.
유의적인 영향력이란 피투자회사의 재무정책과 영업정책에 관한 의사결정에 참여할 수 있는 능력으로 그러한 정책에 대한 지배력이나 공동지배력은 아닌 것을 말합니다.

공동기업은 약정의 공동지배력을 보유하는 당사자들이 그 약정의 순자산에 대한 권리를 보유하는 공동약정을 말하며, 공동지배력은 약정의 지배력에 대한 계약상 합의된 공유로서, 관련활동에 대한 결정에 지배력을 공유하는 당사자들 전체의 동의가 요구될 때에만 존재합니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

관계기업
이나 공동기업
에 대한 투자가 기업회계기준서 제1105호 '매각예정비유동자산과 중단영업'에 의하여 매각예정자산으로 분류되는 경우를 제외하고는 관계기업
과공동기업
의 당기순손익, 자산과 부채는 지분법을 적용하여 연결재무제표에 포함됩니다. 지분법을 적용함에 있어 관계기업
과 공동기업
투자는 취득원가에서 지분취득 후 발생한 관계기업과 공동기업의 순자산에 대한 지분변동액을 조정하고, 각 관계기업과

공동기업
투자에 대한 손상차손을 차감한 금액으로 연결재무상태표에 표시하였습니다. 관계기업
과 공동기업
에 대한 연결회사의 지분(실질적으로 관계기업
과 공동기업
에 대한 연결회사의 순투자의 일부분을 구성하는 장기투자항목을 포함)을 초과하는 관계기업
과 공동기업
의 손실은

연결회사가 법적의무 또는 의제의무를 지고 있거나 관계기업
과 공동기업
을 대신하여 지급하여야 하는 경우에만 인식합니다.

관계기업이나 공동기업에 대한 투자는 피투자자가 관계기업 또는 공동기업이 되는 시점부터 지분법을 적용하여 회계처리 합니다.
취득일 현재 관계기업
과 공동기업
의 식별가능한 자산, 부채 그리고 우발부채의 공정가치순액 중 연결회사의 지분을 초과하는 매수원가는

영업권으로 인식
하며

영업권은 투자자산의 장부금액에 포함
됩니다.

매수원가를 초과하는 식별가능한 자산, 부채 그리고 우발부채의 순공정가치에 대한 연결회사의 지분해당이 재검토 후에도 존재하는 경우에는 당기손익으로 인식됩니다.

연결회사는 관계기업
과 공동기업
투자에 대한 손상차손 인식여부를 기업회계기준서
제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자'
규정에 따라 판단하고 있습니다. 손상징후가 있는경우, 관계기업
과 공동기업
투자의 전체 장부금액(영업권 포함)을 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'에 따라

회수가능액(순공정가치와 사용가치 중 큰 금액)과 비교하여 손상검사를 하고 있습니다. 인식된 손상차손은 관계기업
과 공동기업
투자의 장부금액의 일부를 구성하는 어떠한 자산(영업권 포함)에도 배분하지 않습니다. 그리고 손상차손의 환입은 기업회계기준서 제1036호에 따라 이러한 투자자산의 회수가능액이 후속적으로 증가하는 만큼 인식하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

연결회사는 관계기업이나 공동기업의 정의를 충족하지 못하게 된 시점부터 지분법의사용을 중단합니다.
관
계기업
과 공동기업
에 대한 유의적인 영향력을 상실한 이후에도 기존의 관계기업
과공동기업
에 대한 투자자산 중 일부를 계속 보유하고 있다면, 유의적인 영향력을 상실한 시점의 당해 투자자산의 공정가치를 기업회계기준서
제
1109
호에 따른 금융자산의 최초 인식시의 공정가치로 간주합니다
. 이 때 보유하는 투자자산의 장부금액과 공정가치의 차이는 관계기업
(또는
공동기업
)
처분손익에 포함하여당기손익으로 인식합니다. 또한 투자자는 관계기업
과 공동기업
이 관련 자산이나 부채를 직접 처분한 경우의 회계처리와 동일한 기준으로 그 관계기업
및 공동기업
과 관련하여 기타포괄손익으로 인식한 모든 금액에 대하여 회계처리합니다. 그러므로 관계기업이 이전에 기타포괄손익으로 인식한 손익을 관련 자산이나 부채의 처분으로 당기손익으로 재분류하게되는 경우,
연결회사
는 관계기업
과 공동기업
에 대한 유의적인 영향력을 상실한 때에 손익을 자본에서 당기손익으로 재분류(재분류 조정)합니다.

그리고 관계기업이나 공동기업에 대한 소유지분이 감소하지만 지분법을 계속 적용하는 경우에는 이전에 기타포괄손익으로 인식했던 손익이 관련 자산이나 부채의 처분에 따라 당기손익으로 재분류되는 경우라면, 그 손익 중 소유지분의 감소와 관련된 비례적 부분을 당기손익으로 재분류합니다. 또한 관계기업이나 공동기업에 대한 투자의 일부가 매각예정분류 기준을 충족하는 경우 기업회계기준서 제1105호를 적용하고 있습니다.

관계기업투자가 공동기업투자가 되거나 반대로 공동기업투자가 관계기업투자로 되는 경우, 연결회사는 지분법을 계속 적용하며 잔여 보유지분을 재측정하지 않습니다.

연결회사가 관계기업
이
나
공동기업
과 거래를 하는 경우, 관계기업
과 공동기업
의 거래에서 발생한 손익은 연결회사와 관련이 없는 관계기업
과 공동기업
에 대한 지분에 해당하는 부분만을 연결회사의 연결재무제표에 인식하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(9) 유형자산

유형자산은 최초 인식시 원가로 측정하고 있으며 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 유형자산의 원가는 당해 자산의 매입 또는 건설과 직접적으로 관련되어 발생한 원가로서 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는 데 직접 관련되는 원가와 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는 데 소요될 것으로 최초에 추정되는 원가를 포함하고 있습니다.

후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 유입될 가능성이 높고, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

유형자산 중 토지 및 일부 기타유형자산에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 이를 제외한 유형자산은 아래에 제시된 개별 자산별로 추정된 경제적 내용연수 동안 정액법으로 감가상각하고 있습니다.

구 분
내용연수

건물 및 구축물
3 ~ 60년

기계장치
2 ~ 20년

기타의유형자산
2 ~ 50년

유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체원가에 비교하여 중요하다면, 해당 유형자산을 감가상각할 때 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

유형자산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간말에 재검토하고 있으며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다
.

유형자산을 처분하거나 사용이나 처분을 통한 미래경제적효익이 기대되지 않을 때 해당 유형자산의 장부금액을 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 유형자산의 제거로인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 유형자산이 제거되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(10) 투자부동산

임대수익이나 시세차익을 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산(임대수익이나 시세차익을 얻기 위한 목적으로 건설중인 투자부동산 포함)은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여 최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다.

후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래경제적효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 10~40년의 내용연수 동안 정액법으로 상각하고 있습니다.

투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간 종료일에 재검토하고 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 그 변경효과에 대해 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

투자부동산을 처분하거나, 투자부동산의 사용을 영구히 중지하고 처분으로도 더 이상의 미래경제적효익을 기대할 수 없는 경우에 해당 투자부동산의 장부금액을 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 투자부동산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 투자부동산이 제거되는 시점의 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(11) 무형자산

가
.

개
별
취
득하는 무형자산

내용연수가 유한한
개별 취득 무형자산은 취득원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 인식하며, 추정내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각비를 계상하고 있습니다. 무형자산의 내용연수 및 상각방법은 매 보고기간 종료일에 재검토하고 있으며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.
내용연수가 비한정인 개별 취득 무형자산은 취득원가에서 손상차손누계액을 차감한 금액으로 인식합니다.

나
.
내부적으로 창출한 무형자산

연구활동에 대한 지출은 발생한 기간에 비용으로 인식하고 있습니다.

다음 사항을 모두 제시할 수 있는 경우에만 개발활동(또는 내부 프로젝트의 개발단계)에서 발생한 무형자산을 인식합니다.

·무형자산을 사용하거나 판매하기 위해 그 자산을 완성할 수 있는 기술적
 실현가능성

· 무형자산을 완성하여 사용하거나 판매하려는 기업의 의도

· 무형자산을 사용하거나 판매할 수 있는 기업의 능력

· 무형자산이 미래경제적효익을 창출하는 방법

연결재무제표에 대한 주석-계속

· 무형자산의 개발을 완료하고 그것을 판매하거나 사용하는 데 필요한 기술적,
 재정적 자원 등의 입수가능성

· 개발과정에서 발생한 무형자산 관련 지출을 신뢰성 있게 측정할 수 있는
 기업의 능력

내부적으로 창출한 무형자산의 취득원가는 그 무형자산이 위에서 기술한 인식조건을최초로 충족시킨 시점 이후에 발생한 지출의 합계이며, 내부적으로 창출한 무형자산으로 인식되지 않는 개발원가는 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다.

내부적으로 창출한 무형자산은 최초 인식 후에 취득원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시하고 있습니다. 

다. 사업결합으로 취득한 무형자산

사업결합으로 취득하고 영업권과 분리하여 인식한 무형자산의 취득원가는 취득일의 공정가치로 측정하고, 최초 인식 후에는 취득원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시하고 있습니다.

라
. 무형자산의 제거

연결회사는 무형자산을 처분하거나, 사용이나 처분을 통한 미래경제적효익이 기대되지 않을 때 해당 무형자산의 장부금액을 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 무형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 무형자산이 제거되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

마. 내용연수

당기말 현재 내용연수가 유한한 무형자산별 내용연수와 상각방법은 다음과 같습니다

구분
추정내용연수
상각방법

산업재산권
5 ~ 10년
정액법

개발비
5년
정액법

기타의무형자산
5 ~ 20년
정액법

회원권
비한정
-

(12) 영업권

사업결합에서 발생하는 영업권은 지배력을 획득하는 시점(취득일)에 원가에서 누적손상차손을 차감하여 인식하고 있습니다.

손상검사를 위하여 영업권은 사업결합으로 인한 시너지효과가 예상되는 연결회사의 현금창출단위(또는 현금창출단위집단)에 배분됩니다. 

영업권이 배분된 현금창출단위에 대해서는 매년 그리고 손상을 시사하는 징후가 있을 때마다 손상검사를 수행합니다. 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달할경우, 손상차손은 먼저 현금창출단위에 배분된 영업권의 장부금액을 감소시키고 잔여손상차손은 현금창출단위를 구성하는 다른 자산들의 장부금액에 비례하여 배분하고 있습니다. 영업권의 손상차손은 연결당기손익으로 직접 인식되어 있습니다. 영업권에 대해 인식한 손상차손은 추후에 환입할 수 없습니다.

관련 현금창출단위를 처분할 경우 관련 영업권 금액은 처분손익의 결정에 포함됩니다.

관계기업의 취득에 따른 영업권에 대한 연결회사의 회계정책은

주석 2. (8)에
설
명되어 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(13)

영업권을 제외한 유ㆍ무형자산의 손상

연결회사는 영업권을 제외한 유ㆍ무형자산의 손상을 시사하
는 징후가 있는지를 매 보고기간말에 검토하고 있으며, 손상 징후가 있는 경우에는 손상차손금액을 결정하기 위하여 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다.
연
결회사는 개별 자산별로 회수가능액을 추정하고 있으며, 개별자산의 회수가능액을 추정할 수 없는 경우에는 그 자산이 속하는 현금창출단위의 회수가능액을 추정하고 있습니다
. 공동자산은 합리적이고 일관된배분기준에 따라 개별 현금창출단위에 배분하며, 개별 현금창출단위로 배분할 수 없는 경우에는 합리적이고 일관된 배분기준에 따라 배분될 수 있는 최소 현금창출단위집단에 배분하고 있습니다.

비한정내용연수를 가진 무형자산 또는 아직 사용할 수 없는 무형자산은 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 손상검사를 실시하고 있습니다.

회수가능액은 개별 자산 또는 현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액으로 측정하며, 자산(또는 현금창출단위)의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우에는 자산(또는 현금창출단위)의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 감소된 금액은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 

과거기간에 인식한 손상차손을 환입하는 경우 개별자산(또는 현금창출단위)의 장부금액은 수정된 회수가능액과 과거기간에 손상차손을 인식하지 않았다면 현재 기록되어 있을 장부금액 중 작은 금액으로 결정하고 있으며, 해당 손상차손환입은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(14) 매각예정비유동자산

매각예정으로 분류된 비유동자산(또는 처분자산집단)은 장부금액과 순공정가치 중 작은 금액으로 측정하고 있습니다.

연결회사는 비유동자산(또는 처분자산집단)의 장부금액이 계속 사용이 아닌 매각거래로 주로 회수될 것이라면 이를 매각예정자산으로 분류하고 있습니다. 이러한 조건은 비유동자산(또는 처분자산집단)이 현재의 상태

에서 통상적이고 관습적인 거래조건만으로

즉시 매각가능하여야 하며 매각될 가능성이 매우 높을 때에만 충족된 것으로 간주됩니다. 경영진은 자산의 매각계획을 확약해야 하며 분류시점에서 1년 이내에 매각완료요건이 충족될 것으로 예상되어야 합니다. 

(15)
금융부채와 지분상품

가
.
금융
부채와 자본의 분류

연결회사는 채무상품과 지분상품을 계약의 실질 및 금융부채와 지분상품의 정의에 따라 금융부채 또는 자본으로 분류하고 있습니다.

나. 지분상품

지분상품
은 기업의 자산에서 모든 부채를 차감한 후의 잔여지분을 나타내는 모든 계약으로서
연
결회사가 발행한 지분상품은 발행금액에서 직접발행원가를 차감한 순액으로 인식하고 있습니다. 

연결회사가 재취득하는 자기지분상품은 자본에서 직접 차감하고 있습니
다.
자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 않습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

다. 복합금융상품

연
결회사는 발행한 복합금융상품(전환사채)을 계약의 실
질
및 금융부채와 지분상품의 정의
에 따라 금융부채와
자본으로 각각 분류하고 있습니다.
확정 수량의 자기지분상품에 대하여 확정금액의 현금 등 금융자산의 교환을 통해 결제될 전환권옵션
은
지분상품입니다.

부채요소의 공정가치는 발행일 현재 조건이 유사한 일반사채에 적용하는 시장이자율을 이용하여 추정하고 있습니다. 이 금액은 전환으로 인한 소멸 또는 금융상품의 만기까지 유효이자율법을 적용한 상각후원가 기준으로 부채로 기록하고 있습니다.

자본요
소는 전체 복합금융상품의 공정가치에서 부채요소를 차감한 금액으로 결정되며, 법인세효과를 차감한 금액으로 자본항목으로 인식되고 후속적으로 재측정되지 않습니다.
또
한
자본으로 분류된 전환권옵션(전환권대가)은 전환권옵션이 행사될 때까지 자본에 남아있으며, 전환권옵션이 행사되는 경우 자본으로 인식한 금액은 주식발행초과금으로 대체하고 있습니다.

전환사채의 만기까지 전환권옵션이 행사되지 않는 경우 자본으로 인식한 금액은 기타불입자본으로 대체하고 있습니다. 전환사채가지분상품으로 전환되거나 전환권이 소멸되는 때에 당기손익으로 인식될 손익은 없습니다.

전환사채의 발행과 관련된 거래원가는 배분된 총 발행금액에 비례하여 부채요소와 자본요소에 배분하고 있습니다. 자본요소와 관련된 거래원가는 자본에서 직접 인식하고, 부채요소와 관련된 거래원가는 부채요소의 장부금액에 포함하여 전환사채의 존속기간 동안 유효이자율법에 따라 상각하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

라. 금융부채

모
든 금융부채는 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정하거나 당기손익-공정가치로 측정합니다. 그러나 금융자산의 양도가 제거요건을 충족하지 못하거나 지속적 관여 접근법이 적용되는 경우에 발생하는 금융부채와 발행한 금융보증계약은 아래에 기술하고 있는 특정한 회계정책에 따라 측정됩니다.

마.
당기손익공정가치측정금융부채

금융부채는 사업결합에서 취득자의 조건부대가이거나 단기매매항목이거나 최초 인식시 당기손익인식항목으로 지정할 경우 당기손익-공정가치측정금융부채로 분류하고 있습니다. 

바.
상각후원가측정금융부채

금융부채는 사업결합에서 취득자의 조건부대가이거나 단기매매항목이거나 최초 인식시 당기손익인식항목으로 지정할 경우에 해당하지 않는 경우 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정됩니다.

유효이자율법은 금융부채의 상각후원가를 계산하고 관련 기간에 걸쳐 이자비용을 배분하는 방법입니다. 유효이자율은 금융부채의 기대존속기간이나 (적절하다면) 더 짧은 기간에
지급하거나 수취하는 수수료와 포인트(유효이자율의 주요 구성요소임), 거래원가 및 기타 할증액 또는 할인액을 포함하

여

예상되는 미래현금지급액의 현재가치를
금융부채의 상각후원가와
정확히 일치시키는 이자율입니다.

사. 금융보증부채

금융보증계약은 채무상품의 최초 계약조건이나 변경된 계약조건에 따라 지급기일에 특정 채무자가 지급하지 못하여 보유자가 입은 손실을 보상하기 위해 발행자가 특정금액을 지급하여야 하는 계약입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

금융보증부채는 공정가치로 최초 측정하며, 당기손익인식항목으로 지정되거나
자산의 양도로 인해 발생한 것이 아니라면
다음 중 큰 금액으로 후속측정하여야 합니다.

(가)
기업회계기준서 제1109호에 따라 산정한 손실충당금(상기 '금융자산' 참고)

(나)
최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한금액

아. 외화환산손익

외화로 표시되는 금융부채는 보고기간 말 시점의 상각후원가로 측정하며 외화환산손익은 금융상품의 상각후원가에 기초하여 산정됩니다. 위험회피관계로 지정된 부분을제외한 금융부채의 외화환산손익은 '기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다(주석 24, 28 참고). 외화위험을 회피하기 위한 위험회피수단으로 지정된 경우에 외화환산손익은 기타포괄손익으로 인식되며 자본에 별도의 항목으로 누적됩니다.

외화로 표시되는 금융부채의 공정가치는 외화로 산정되며 보고기간말 현물환율로 환산합니다. 당기손익-공정가치로 측정되는 금융부채의 경우 외화환산요소는 공정가치손익의 일부를 구성하며 당기손익으로 인식됩니다(위험회피관계로 지정된 부분 제외)

자. 금융부채의 제거

연결회사는 연결회사의 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 금융부채를 제거합니다.
지급한 대가와 제거되는 금융부채의
장부금액과 지급하거나 지급할 대가의
차이는 당기손익으로 인식하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

기존 대여자와 실질적으로 다른 조건으로 채무상품을 교환한 경우에 기존 금융부채는 소멸하고 새로운 금융부채를 인식하는 것으로 회계처리합니다. 이와 마찬가지로 기존 금융부채(또는 금융부채의 일부)의 조건이 실질적으로 변경된 경우에도 기존 금융부채는 소멸하고 새로운 부채를 인식하는 것으로 회계처리합니다. 지급한 수수료에서 수취한 수수료를 차감한 수수료 순액을 포함한 새로운 조건에 따른 현금흐름을 최초 유효이자율로 할인한 현재가치가 기존 금융부채의 나머지 현금흐름의 현재가치와 적어도 10%이상이라면 조건이 실질적으로 달라진 것으로 간주합니다. 조건변경이 실질적이지 않다면 조건변경 전 부채의 장부금액과 조건변경 후 현금흐름의 현재가치의 차이는 변경에 따른 손익으로 '기타영업외손익' 항목으로 인식합니다.

(16)
퇴직급여비용과 해고급여

확정기여형 퇴직급여제도에 대한

기여금은
종업원이 이에 대하여 지급받을 자격이 있는 용역을 제공한 때 비용으로 인식하고 있습니다.

확
정급여형 퇴직급여제도의 경우, 확정급여채무는 독립된 보험계리법인에 의해 예측단위적립방식을 이용하여 매 보고기간 말에
보험수리적 평가를 수행하여 계산하고 있습니다.
보험수리적손익과 사외적립자산의 수익(순확정급여부채(자산)의 순이자에포함된 금액 제외) 및 자산인식상한효과의 변동으로 구성된 순확정급여부채의 재측정요소는 재측정요소가 발생한 기간에 기타포괄손익으로 인식하고, 재무상태표에 즉
시 반영하
고 있습니다. 포괄손익계산서에 인식한 재측정요소는 이익잉여금으로 즉시인식하며, 후속기간에 당기손익으로 재분류되지 아니합니다.

과
거
근
무
원
가
는
제도의개정이 발생한 기간에 인식하고, 순이자는 기초시점에 순확정급여부채(자산)에 대한 할인율을 적용하고 산출하고 있습니다. 확정급여원가의 구성요소는 근무원가(당기근무원가와 과거근무원가 및 정산으로 인한 손익)와 순이자비용(수익) 및 재측정요소로구성되어 있습니다.

연결회사는 근무원가와 순이자비용(수익)은 당기손익으로 인식하고 있으며, 재측정요소는 기타포괄손익에 인식하고 있습니다. 제도의 축소로 인한 손익은
과거근무원가로 처리하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

재무제표상 확정급여채무는 확정급여제도의 실제 과소적립액과 초과적립액을 표시하고 있습니다. 이러한 계산으로 산출된
초과적립액은
제도로부터 환급받거나 제도에 대한 미래 기여금이 절감되는 방식으로 이용가능한 경제적효익
의 현재가치를 가산한 금액을 한도로 자산으로 인식하고 있습니다.

종업원이나 제3자의 재량적 기여금은 제도에 대한 그러한 기여금이 납부될 때 근무원가를 감소시키고 있습니다. 제도의 공식적 규약에 종업원이나 제3자로부터의 기여금이 있을 것이라고 특정할 때, 회계처리는 다음과 같이 기여금이 근무용역에 연계되어 있는지 여부에 달려 있습니다.

만약 기여금이 근무용역에 연계되어 있지 않다면(예를 들어 사외적립자산의 손실이나 보험수리적손실에서 발생하는 과소적립액을 감소시키기 위한 기여금), 기여금은 순확정급여부채(자산)의 재측정에 영향을 미칩니다.

만약 기여금이 근무용역에 연계되어 있다면 기여금은 근무원가를 감소시킵니다. 근무연수에 따라 결정되는 기여금액의 경우 연결회사는 총급여에 대해 기업회계기준서제1019호 문단70에서 요구하는 배분방법에 따라 근무기간에 기여금을 배분합니다. 반면에 근무연수와 독립적인 기여금액의 경우 연결회사는 이러한 기여금을 관련 근무용역이 제공되는 해당기간의 근무원가의 감소로 인식합니다.

(17) 차입원가

연
결회사는 적격자산의 취득, 건설 또는 제조와 직접 관련된 차입원가를 적격자산을 의도된 용도로 사용하거나 판매가능한 상태에 이를 때까지 당해 자산원가의 일부로 자본화하고 있습니다.
적격자산이란 의도된 용도로 사용하거나 판매될 수 있는 상태가 될때까지 상당한 기간을 필요로 하는 자산을 말합니다.

적격자산을 취득하기 위한 목적으로 차입한 당해 차입금에서 발생하는 일시적 운용 투자수익은 자본화가능 차입원가에서 차감하고 있습니다.
기타 차입원가는 발생한 기간의 당기손익으로 인식하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(18) 파생상품

연
결회사는 이자율위험과 외화위험을 관리하기 위하여 통화선도, 이자율스왑, 통화

스왑 등 다수의 파생상
품계약을 체결하고 있습니다.

파생상품은 최초 인식시 계약일의 공정가치로 측정하고 있으며, 후속적으로 매 보고기간말의 공정가치로 재측정하고 있습니다. 파생상품을 위험회피수단으로 지정하지않거나 위험회피에 효과적이지 않다면 파생상품의 공정가치변동으로 인한 평가손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 파생상품을 위험회피수단으로 지정하고 위험회피에 효과적이라면 당기손익의 인식시점은 위험회피관계의 특성에 따라 좌우됩니다. 

공정가치가 정(+)의 값을 갖는 파생상품은 금융자산으로 인식하며, 부(-)의 값을 갖는파생상품을 금융부채로 인식하고 있습니다.
법적인 권리가 없거나 상계할 의도가 없다면 재무상태표상 파생상품은 상계하지 아니합니다.
파생상품은 파생상품의 잔여만기가 12개월을 초과하고 12개월 이내에 실현되거나 결제되지 않을 것으
로 예상되는 경우에는 비유동자산 또는 비유동부채로 분류하고 있습니다. 기타 파생상품은 유동자산 또는 유동부채로 표시하고 있습니다.

가. 내재파생상품

내재파생상품은 파생상품이 아닌 주계약을 포함하는 복합상품의 구성요소로, 복합상품의 현금흐름 중 일부를 독립적인 파생상품의 경우와 비슷하게 변동시키는 효과를 가져옵니다.

기업회계기준서 제1109호의 적용범위에 포함되는 금융자산을 주계약으로 포함하는 복합계약에 내재된 파생상품은 분리하지 아니합니다. 복합계약 전체를 기준으로 분류하며 상각후원가나 공정가치로 후속측정합니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

기업회계기준서 제1109호의 적용범위에 포함되는 금융자산이 아닌 주계약(예를 들어 금융부채)을 포함하는 복합계약에 내재된 파생상품은 내재파생상품이 파생상품의정의를 충족하고 내재파생상품의 특성ㆍ위험이 주계약의 특성ㆍ위험과 밀접하게 관련되어 있지 않고 주계약이 당기손익-공정가치로 측정되지 않는다면 별도의 파생상품으로 회계처리합니다.

내재파생상품과 관련되어 있는
복합
계약의 잔여만기가 12개월을 초과하고, 12개월 이내에 실현되거나 결제되지 않을 것으로 예상되는 경우에는 내재파생상품은 비유동자산 또는 비유동부채로 표시
하고 있습니다.

나. 위험회피회계

연
결회사는 파생상품, 내재파생상품 또는 회피대상위험이 외화위험인 비파생금융상품을 공정가치위험회피, 현금흐름위험회피 또는 해외사업장순투자위험회피에 대한 위험회피수단으로 지정하고 있습니다. 확정계약의 외화위험회피는 현금흐름위험회피로 회계처리하고 있습니다.

연
결회사는 위험회피의 개시시점에

위험관리목적, 위험회피전략 및 위험회피수단과 위험회피대상항목의 관계를 문서화하고 있습니다. 또한,
연
결회사는 위험회피의 개시시점과 후속기간에 위험회피수단이 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치 또는 현금흐름의 변동을 상쇄하는데 매우 효과적인지 여부를 문서화하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

다. 공정가치위험회피

연
결회사는 위험회피수단으로 지정되고 공정가치위험회피회계의 적용요건을 충족한 파생상품의
공정가치변동을 즉시 당기손익으로 인식하고 있으며, 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치변동도 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.위험회피수단의 공정가치변동과 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치변동은 포괄손익계산서상 위험회피대상항목과 관련된 항목에 인식하고 있습니다.

공정가치위험회피회계는
연결회사가 위험회피관계의 지정을 철회하는 경우, 위험회피수단이 소멸, 매각, 종료 또는 행사되는 경우, 또는 공정가치위험회피회계의 적용요건을 더 이상 충족하지 않는 경우에
중단됩니다. 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 장부금액 조정액은 위험회피회계가 중단된 날부터 상각하여 당기손익으로 인식하고 있습니다.

라
. 현금흐름위험회피

연결회사는 위험회피수단으로 지정되고 현금흐름위험회피회계의 적용요건을 충족한 파생상품의 공
정가치변동분 중 위험회피에 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 인식하고 현금흐름위험회피적립금에 누계하고 있습니다. 위험회피에 비효과적인 부분과 관련된 손익은 당기손익으로 인식하고, 손익계산서상 '금융수익 및 비용' 항목으로 처리하고 있습니다.

이전에 기타포괄손익으로 인식하고 자본항목에 누계한 위험회피수단 평가손익은 위험회피대상항목이 당기손익에 영향을 미치는 때에 당기손익으로 재분류하고 있으며,재분류된 금액은 포괄손익계산서상 위험회피대상항목과 관련된 항목에 인식하고 있습니다. 그러나 위험회피대상 예상거래에 따라 향후 비금융자산이나 비금융부채를 인식하는 경우에는 이전에 기타포괄손익으로 인식하고 자본항목에 누계한 위험회피수단 평가손익은 자본에서 제거하여 비금융자산 또는 비금융부채의 최초 원가에포함하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

현금흐름위험회피회계는
연결회사가 위험회피관계의 지정을 철회하는 경우, 위험회피수단이 소멸, 매각, 종료, 행사되는 경우, 또는 현금흐름위험회피회계의 적용요건을 더 이상 충족하지 않는 경우에 중단됩니
다. 현금흐름위험회피회계 중단시점에서 기타포괄손익으로 인식하고 자본항목에 누계한 위험회피수단의 평가손익은 계속하여 자본으로 인식하고 예상거래가 궁극적으로 당기손익으로 인식될 때 당기손익으로재분류하고 있습니다. 그러나 예상거래가 더 이상 발생하지 않을 것으로 예상되는 경우에는자본으로 인식한 위험회피수단의 누적평가손익은 즉시 당기손익으로 재분류하고 있습니다.

마. 해외사업장순투자 위험회피

연결회사는 해외사업장순투자위험회피를 현금흐름위험회피와 유사하게 회계처리하고 있습니다. 위험회피수단의 평가손익 중 위험회피에 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 인식하고 외화환산적립금에 누계하고 있습니다. 위험회피수단의 평가손익 중위험회피에 비효과적인 부분은 즉시 당기손익으로 인식하고 손익계산서상 '금융수익및 금융비용' 항목으로 처리하고 있습니다.

위험회피에 효과적이기 때문에 외화환산적립금에 누계된 위험회피수단의 평가손익은 해외사업장 처분시 당기손익으로 재분류하고 있습니다.

(19) 충당부채와 우발부채

충당부채는 과거의 사건으로 인한 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행할 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요될 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있을 경우에 인식하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속
 

충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재 의무의 이행에 소요되는 지출에 대한 각 보고기간말 현재 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다. 할인율은 부채의 고유한 위험과 화폐의 시간가치에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 세전 이자율입니다. 시간경과에 따른 충당부채의 증가는 발생시 금융원가로 당기손익에 인식하고 있습니다.

충당부채를 결제하기 위해 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제 3 자가 변제할 것이예상되는 경
우,
연결회사가 의무를 이행한다면 변제를 받을 것이 거의 확실하고 그 금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있다는 조건을 충족하는 경우에 당해 변제금액을 자산으로인식하고 있습니다.

매 보고기간말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간말 현재 최선의 추정치를 반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다.

(20) 자기주식

자기지분상품을 재취득하는 경우 (이하 "자기주식") 거래원가 중 당해 자본거래에 직접 관련되어 발생하는 증분원가에 대해서는 관련된 법인세혜택을 차감한 순액을 자본에서 차감하여 회계처리하고 있으며, 기타자본항목의 계정과목으로 하여 재무상태
표상 총자본의 차감항목으로 표시하고 있습니다.

한편, 자기주식을 매입 또는 매도하거나 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 아니하고 자본에서 직접 인식하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(21) 수익인식

수익은 연결회사의 통상적인 활동에서 발생하는 재화의 판매 및 용역의 제공에 대하여 받았거나 받을 대가의 공정가액으로 구성되어 있으며 수익은 부가가치세, 반품, 리베이트 및 할인액을 차감한 순액으로 표시하고 있습니다. 연결회사는 수익금액을 신뢰성 있게측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 연결회사의 활동별 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다.

가. 한 시점에 인식하는 수익

연결회사는
무기화학과 석탄석유화학 등의 제품 및 상품을 판매하고 있습니다. 재화의 판매와 관련한 보증은 별도로 구매할 수 없
으며, 보증은 관련 제품이 합의된 규격에 부합한다는 확신을 제공합니다. 따라서 연결회사는 기존 회계처리와 동일하게 그러한 보증을 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채, 우발자산'에 따라 회계처리합니다(주석
20
참고).

제품 및 상품을 판매의 경우, 재화가 고객의 특정 위치에 운송(인도)되어 고객에게 재화의 통제가 이전되었을 때 수익을 인식합니다. 재화가 인도된 후에 고객은 재화를 유통하는 방식과 가격 결정에 완전한 재량권을 보유하며, 재화를 판매할 때 주된 책임을 지고 재화와 관련한 손실이나 진부화에 대한 위험을 부담합니다. 연결회사는 재화가 고객에게 인도되었을 때 수취채권을 인식합니다.

또
한
수익은 과거에 축적된 경험에 근거하여 판매시점에 추정한 수량 및 가격할인과 반품금액을 차감한 순액으로 인식하고 있으며, 과거경험상 반품예상 금액의 금액적 중요성이 낮은 반품조건 판매거래의 경우에는 판매금액 전체를 수익으로 인식하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

나. 기간에 걸쳐 인식하는 수익

연결회사는 부동산임대서비스와 용역을 제공하여 수익을 인식합니다. 이러한 경우
기간에 걸쳐 이행되는 수행의무로 인식되며 수익은 계약의 이행에 따라

인식하
고
있습니다.

(22) 리스

연결회사는 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 리스이용자에 이전되는리스계약을 금융리스로 분류하고, 금융리스 외의 모든 리스계약을 운용리스로 분류하고 있습니다.

1)
연결회사
가 리스제공자인 경우

연결회사
는 금융리스의 경우, 금융리스의 리스순투자와 동일한 금액을 금융리스채권으로 인식하고, 금융리스순투자 미회수분에 대하여 유효이자율법을 적용하여 이자수익을 인식하고 있습니다. 

운용리스로부터 발생하는 리스료수익을 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 수익으로 인식하고, 운용리스의 협상 및 계약단계에서 발생한 리스개설직접원가는 리스자산의
장부금액에 가산한 후 정액기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

금융리스에서 리스이용자로부터 받는 금액은 연결실체의 리스순투자로서 수취채권으로 인식합니다. 연결실체는 연결실체의 리스순투자 금액에 일정한 기간수익률을 반영하는 방식으로 리스기간에 걸쳐 금융수익을 배분합니다.

최초 인식 이후에 연결실체는 추정 무보증잔존가치를 정기적으로 검토하며, 기업회계기준서 제1109호의 제거 및 손상에 대한 요구사항을 적용하여 리스채권의 기대신용손실을 손실충당금으로 인식합니다.

금융리스수익은 리스채권의 총장부금액을 참조하여 계산합니다. 다만 신용이 손상된 금융리스채권의 경우에는 상각후원가(즉 손실충당금 차감 후 금액)를 참조하여 금융수익을 계산합니다.

2)
연결회사
가 리스이용자인 경우

연결회사
는 리스기간개시일에 최소리스료의 현재가치와 리스자산의 공정가치 중 작은 금액을 재무상태표에 금융리스자산과 금융리스부채로 각각 인식하고 있습니다.

리스료는 매기 부채의 잔액에 대하여 일정한 기간이자율이 산출되도록 이자비용과 리스부채의 상환액으로 배분하고 있습니다. 차입원가에 대한 연결회사의 회계정책에따라 당해 적격자산의 일부로 자본화되는 경우를 제외한 금융원가는 발생 즉시 비용으로 인식하고 있습니다. 조정리스료는 발생한 기간의 비용으로 회계처리하고 있습니다.

운용리스료는 리스자산의 효익의 기간적 형태를 보다 잘 나타내는 다른 체계적인 인식기준이 없다면 리스기간에 걸쳐 균등하게 배분된 금액을 비용으로 인식하고 있습니다. 또한 운용리스에서 발생한 조정리스료는 발생한 기간의 비용으로 회계처리하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

운용리스 계약시 리스인센티브를 받은 경우 이를 부채로 인식하고 있으며, 리스인센티브의 효익은 리스자산의 효익의 기간적 형태를 보다 잘 나타내는 다른 체계적인 인식기준이 없다면, 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 리스비용에서 차감하는 형식으로 인식하고 있습니다.

3) 집행가능기간

국제회계기준해석위원회(IFRS IC)는 2019년 12월 16일 '리스기간과 임차자산개량권의 내용연수'에 대해 집행가능한 기간 결정 시 리스 종료에 따른 모든 경제적 불이익을 고려한다는 내용을 발표하였습니다. 연결회사는 해당 결정에 따라 집행가능한 기간에 대한 회계정책 변경이 재무제표에 미치는 영향을 분석하였으며 그 효과를 재무제표에 반영하였습니다(주석 10, 31, 32 참조).

연결재무제표에 대한 주석-계속

(23) 정부보조금

연결회사는 정부보조금에 부수되는 조건의 준수와 보조금 수취에 대한 합리적인 확신이 있을 경우에만 정부보조금을 인식하고 있습니다.

시장이자율보다 낮은 이자율인 정부대여금의 효익은 정부보조금으로 처리하고 있으며, 해당 정부보조금은 시장이자율에 기초하여 산정된 정부대여금 공정가치와 수취한 대가의 차이로 측정하고 있습니다.

자산관련 정부보조금은 자산의 장부금액을 결정할 때 차감하여 재무상태표에 표시하고 있습니다
(유형자산 취득 관련 정부보조금 포함)
.
해당 정부보조금은 관련자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각비를 감소시키는 방식으로 당기손익으로 인식하고 있습니다.

수
익관련 정부보조금은
보전하려 하는
비용에 대응시키기 위해 체계적인 기준에 따라 해당 기간에 걸쳐 수익으로 인식하며, 이미 발생한 비용이나 손실에 대한 보전 또는 향후 관련원가의 발생 없이 연결회사에 제공되는 즉각적인 금융지원으로 수취하는 정부보조금은 수취할 권리가 발생하는 기간에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

유무형자산의 취득과 관련된 정부보조금은 관련계정의 차감계정으로 인식하여 관련 자산의 내용연수에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(24) 법인세비용

법
인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있습니다.

가. 당기법인세

당기 법인세부담액은 당기의 과세소득을 기초로 산정됩니다. 과세소득은 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익항목 및 비과세항목이나 손금불인정항목 때문에 과세소득과
순이익
은 차이가 발생합니다. 연결회사의 당기 법인세와 관련된 부채는 보고기간말까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율 및 세법에 근거하여 계산됩니다.

나. 이연법인세

이연법인세는 재무제표상 자산과 부채의 장부금액과 과세소득 산출시 사용되는 세무기준액과의 차이인 일시적차이
와 관련하여 납부하거나 회수될 법인세 금액이며 부채법을 이용하여 회계처리합니다.
이연법인세부채는 일반적으로 모든
가산할 일시적 차이에 대하여 인식됩니다. 이연법인세자
산은 일반적으로 차감할
일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에, 모든 차감할일시적차이에 대하여 인식됩니다. 그러나 가산할 일시적차이가 영업권을 최초로 인식할 때 발생하거나, 자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래가 사업결합거래가 아니고 거래 당시에 회계이익과 과세소득(세무상결손금)에 영향을 미치지 아니하는 거래에서 발생하는 경우 이연법인세부채는 인식하지 아니합니다. 그리고 차감할 일시적차이가 자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래가 사업결합거래가 아니고 거래 당시 회계이익과 과세소득(세무상결손금)에 영향을 미치지 않는 거래에서 발생하는 경우에는 이연법인세자산은인식하지 않습니다.

이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하고, 이연법인세자산의 전부 또는 일부가 회수될 수 있을만큼 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지 않은 경우 이연법인세자산의 장부금액을 감소시킵니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

이연법인세자산과 부채는 보고기간 종료일 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율 및 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 회계기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정합니다. 이연법인세자산과 부채를 측정할 때에는 보고기간 종료일 현재 연결회사가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따라 법인세효과를 반영합니다.

이연법인세자산과 부채는 기업이 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있으며, 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세로서 과세대상기업은 다르지만 당기법인세 부채와 자산을 순액으로 결제할 의도가 있거나, 중요한 금액의 이연법인세부채가 결제되거나 이연법인세자산이 회수될미래에 각 회계기간마다 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 상계합니다.

다. 당기법인세 및 이연법인세의 인식

당기법인세 및 이연법인세는 동일 회계기간 또는 다른 회계기간에 기타포괄손익이나자본으로 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합으로 영업권을 최초 인식하는 경우에서 발생하는 경우를 제외하고는 수익이나 비용으로 인식하여 당기손익에 포함합니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(25) 외화환산

재무제표 작성에 있어서 그 기업의 기능통화 외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율로 기록됩니다. 매 보고기간말에 화폐성 외화항목은 보고기간말의 환율로 재환산하고 있습니다. 한편 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 재환산하지만, 역사적 원가로 측정되는 비화폐성 외화항목은 재환산하지 않습니다.

외환차이는 다음을 제외하고는 발생하는 기간의 당기손익으로 인식하고 있습니다.

-

미래 생산에 사용하기 위하여 건설중인 자산과 관련되고, 외화차입금에 대한 이자비용조정으로 간주되는 자산의 원가에 포함되는 외환차이

-

특정 외화위험을 회피하기 위한 거래에서 발생하는 외환차이

(26) 공정가치

공정가치는 가격이 직
접 관측가능한지 아니면 가치평가기법을 사용하여 추정하는지의 여부에 관계없이 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격입니다. 자산이나 부채의 공정가치를 추정함에 있어 연결회사는 시장참여자가 측정일에 자산이나 부채의 가격을 결정할 때 고려하는 자산이나 부채의 특성을 고려합니다. 기업회계기준서 제1102호 주식기준보상의 적용범위에 포함되는 주식기준보상거래, 기업회계기준서 제1116호 리스의 적용범위에 포함되는 리스거래, 기업회계기준서 제1002호 재고자산의 순실현가능가치 및 기업회계기준서 제1036호 자산손상의 사용가치와 같이 공정가치와 일부 유사하나 공정가치가 아닌 측정치를 제외하고는 측정 또는 공시목적상 공정가치는 상기에서 설명한 원칙에 따라 결정됩니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

또한 재무보고목적상 공정가치측정에 사용된 투입변수의 관측가능한 정도와 공정가치측정치 전체에 대한 투입변수의 유의성에 기초하여 다음에서 설명하는 바와 같이 공정가치측정치를 수준 1, 2 또는 3으로 분류합니다.

(수준 1)

측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격

(수준 2)
수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로관측가능한 투입변수에서 도출된 금액

(수준 3)
자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수를 포함한 가치평가기법에서 도출된 금액 (관측가능하지 않은 투입변수)

(27)
온실가스 배출권 할당 및 거래제도

연결회사는 배출권을 무형자산으로 분류하며 정부로부터 무상으로 할당받은 배출권은 영(0)으로 측정하고 매입한 배출권은 배출권의 취득을 위한 지급한 대가인 원가로측정하고 있습니다. 또한 정부로부터 해당 이행연도와 관련하여 무상으로 할당받은 배출권이 당기에 발생한 배출부채에 따른 의무를 이행하는데 충분한 경우에는 배출부채를 영(0)으로 측정하며, 다만 무상할당 배출권 수량을 초과하는 배출량에 대해서는 부족분에 해당하는 배출부채의 이행에 소요될 것으로 예상되는 지출에 대한 보고기간 말 현재의 최선의 추정치로 배출부채를 측정하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

3. 중요한 회계추정 및 판단

연결회사의 회계정책을 적용함에 있어서, 경영진은
재무제표에 인식되는 금액에 유의적인 영향을 미치는 판단을 하여야 하며(추정과 관련된 사항은 제외),
다른 자료로부터 쉽게 식별할 수 없는 자산과 부채의 장부금액에 대한 판단, 추정 및 가정을 하여야 합니다.
추정치와 관련 가정은 과거 경험 및 관련이 있다고 여겨지는 기타 요인에 근거합니다. 또한
실제 결과는 이러한 추정치들과 다를 수도 있습니다. 

추정과 기초적인 가정은 계속적으로 검토됩니다. 회계추정에 대한 수정은 그러한 수정이 오직 당해 기간에만 영향을 미칠 경우 수정이 이루어진 기간에 인식되며, 당기 그리고 미래기간 모두에 영향을 미칠 경우 수정이 이루어진 기간과 미래기간에 인식됩니다.

(1)
회계정책을 적용하는 과정에서 내린 중요한 판단

아래
항목들은 추정과 관련된 것(주석3.(2) 참고)과는 별개인 중요한 판단으로서, 이는 경영진이
연결회사
의 회계정책
을 적용하는 과정에서 내린 것이며, 연결재무제표에 인식된 금액에 중요한 영향을 미치는 사항입니다.

1) 차입원가 자본화

주석 30
에 기재된 바
와 같이, 연결회사는 적격자산의 취득, 건설 또는 생산과 직접 관련된 차입원가는 당해 자산 원가의 일부로 자본화합니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

2) 사업모형 평가

금융자산의 분류 및 측정은 계약상 현금흐름 특성과 사업모형에 근거하여 이루어집니다(주석 2 '금융자산' 부분 참고). 사업모형은 특정 사업 목적을 이루기 위해 금융자산의 집합을 함께 관리하는 방식을 반영하는 수준에서 결정됩니다. 이러한 평가에는 모든 관련 증거를 반영한 판단을 포함하며, 이러한 관련 증거는 자산의 성과를 평가하고 측정하는 방식, 자산의 성과에 영향을 미치는 위험과 그러한 위험을 관리하는방식 및 자산의 관리자에 대한 보상방식을 포함하고 있습니다. 연결회사는 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 금융자산이 만기 이전에 제거된 경우 그러한 매도 이유를 이해하고 그러한 이유가 해당 금융자산을 관리하는 사업모형의 목적과 일관되는지를 판단하기 위해 관찰하고 있습니다. 관찰은 남아있는 금융자산에 대한 사업모형이 적절한지 및 만약 적절하지 않다면 사업모형의 변경과 그에 따른 금융자산 분류의 전진적인 변경이 있었는지에 대한 연결회사의 지속적인 평가의 한 부분입니다. 표시된 기간 동안에는 그러한 변경이 요구되지 아니하였습니다.

당기손익공정가치측정금융자산 및 매매목적파생상품 등은 최초인식 이후 공정가치로 측정하며, 공정가치 변동에 따른 평가손익을 당기손익으로 반영하고 있습니다. 주석 29에 기술된 바와 같이, 공정가치 측정시 활성시장에서 공시되는 시장가격이 있는 경우에는 그 시장가격을 공정가치로 적용하나, 그러한 시장가격이 없는 경우에는 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변수를 포함하는 평가기법을 사용하였습니다. 주석 29은 금융상품의 공정가치 결정에 사용된 주요 가정의 세부내용과 이러한 가정에 대한 민감도 분석내용을 제공하고 있습니다. 경영진은 금융상품의 공정가치 결정에 사용된 평가기법과 가정들이 적절하다고 믿고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 추정 불확실성의 주요 원천

아래 항목들은 차기 회계연도 내에 자산과 부채의 장부금액에 중요한 수정사항을 야기할 수 있는 중요한 위험요소를 가지고 있는 보고기간 종료일 현재의 미래에 관한 주요 가정 및 기타 추정 불확실성의 주요 원천입니다.

1) 손실충당금의 계산

기대신용손실을 측정할 때 연결회사는 합리적이고 뒷받침할 수 있는 미래전망정보를이용하며, 그러한 정보는 서로 다른 경제적 변수의 미래 변동 및 그러한 변수들이 상호 어떻게 영향을 미치는지에 대한 가정에 기초합니다.

채무불이행시 손실률은 채무불이행이 발생했을 때의 손실액에 대한 추정치입니다. 이는 계약상 현금흐름과 채권자가 수취할 것으로 예상하는 현금흐름의 차이에 기초하며, 담보와 신용보강에 따른 현금흐름을 고려합니다.

채무불이행 발생확률은 기대신용손실을 측정하기 위한 주요 투입변수를 구성합니다.채무불이행 발생확률은 대상기간에 걸친 채무불이행의 발생가능성에 대한 추정치이며, 과거정보 및 미래상황에 대한 가정과 기대를 포함합니다.

2)
복구충당부채의 추정

연결회사는 임차자산 및 소재 장소에 대해 임차기간이 종료된 후에 원상회복을 위하여 그 자산을 제거, 해체하거나 또는 그 장소를 복원하는데 소요될 것으로 추정되는 비용에 대해 그 지출의 현재가치를 매년 추정하여 충당부채로 계상하고 있습니다. 원상복구에 따른 미래현금흐름의 추정은 물가상승률과 시장위험프리미엄을 반영하여 결정하였으며, 현재가치는 그 추정 미래현금흐름을 무위험이자율로 할인하여 추정하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

3)
신용위험의 유의적 증가

주석 29에서 설명하고 있는 바와 같이 최초 인식 후에 금융상품의 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우에는 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하나, 최초 인식 후에 금융상품의 신용위험이 유의적으로 증가한 경우 또는 손상된 자산에 대해서는 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다. 기업회계기준서 제1109호는 어떤 것이 신용위험의 유의적인 증가를 구성하는지에 대해 정의하고 있지 아니합니다. 자산의 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 평가할 때 연결회사는 양적ㆍ질적인 합리적이고 뒷받침될 수 있는 미래전망정보를 고려하고 있습니다.

4)
비금융자산의 손상

연결회사는 매 보고기간 종료일에 모든 비금융자산에 대하여 손상징후의 존재여부를평가합니다. 비한정내용연수의 무형자산에 대해서는 매년 또는 손상징후가 있는 경우에 손상검사를 수행합니다. 기타 비금융자산에 대해서는 장부금액이 회수가능하지않을 것이라는 징후가 있을 때 손상검사를 수행합니다.

회수가능액은 개별 자산 또는현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액으로 측정하며, 자산(또는 현금창출단위)의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우에는 자산(또는 현금창출단위)의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 감소된 금액은 당기손익으로 인식하고 있습니다.

공정가치는 가격이 직접 관측가능하지 않을 경우 가치평가기법을 사용하여 추정합니다. 자산의 공정가치를 추정함에 있어 연결회사는 시장참여자가 측정일에 자산의 가격을 결정할 때 고려하는 자산의 특성을 고려합니다.

사용가치를 계산하기 위하여 경영자는 해당 자산이나 현금창출단위로부터 발생하는 미래기대현금흐름을 추정하고 동 미래기대현금흐름의 현재가치를 계산하기 위한 적절한 할인율을 선택하여야 합니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

특히, 전기에는 폴리실리콘 업황이 장기침체국면에 접어들면서 해당 사업부문에 대한 손상징후가 발견
됨에 따라,
해당 사업부문의 유형자산 회수가능액 산정을 위한 손상평가를 수행하였습니다. 현금흐름창출단위의 회수가능액은 순공정가치를 기초로 결정되었으며, 순공정가치는 자산매각가치에서 처분부대비용을 차감하여 결정하였습니다. 순공정가치의 계산에 사용된 주요한 가정은 재조달원가의 예측 및 물리적, 기능적, 경제적 감가를 고려한 감가율 등이 있으며, 향후 관련 일부 시설의 가동중단이 결정된 상황에서 자산의 매각금액은 폴리실리콘 시장의 하향세 및 국제유가시장, 폴리실리콘 가격의 하락 등 시장의 경제적 진부화와 미설치 상태로 보관중이거나 건설중인 상태의 자산의 시간 경과에 따른 가치감소, 유지 및 관리 정도, 자산별 상황 등을 고려하여 결정되었으나 추정 불확실성이 내제되어 있습니다.

5)
금융상품의 공정가치 평가

주석 29에 기술된 바와 같이, 연결회사는 특정 유형의 금융상품의 공정가치를 추정하기 위해 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변수를 포함하는 평가기법을 사용하였습니다. 주석 29은 금융상품의 공정가치 결정에 사용된 주요 가정의 세부내용을 제공하고 있습니다. 경영진은 금융상품의 공정가치 결정에 사용된 평가기법과 가정들이 적절하다고 믿고 있습니다.

6)
확정급여형 퇴직급여제도

확정급여형퇴직급여제도에서 발생하는 퇴직급여원가는 보험수리적 평가방법을 이용하여 결정하고 이러한 보험수리적 평가방법의 적용을 위해서 할인율, 기대임금상승률, 사망률 등에 대한 가정을 세우는 것이 필요합니다. 퇴직급여제도는 장기간에 걸쳐 현금흐름이 발생되는 성격으로 인해 이러한 추정에 중요한 불확실성을 포함하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

7)
이연법인세

이연법인세자산ㆍ부채의 인식과 측정은 경영진의 판단을 필요로 합니다. 특히, 이연법인세자산의 인식여부와 인식범위는 미래상황에 대한 가정과 실현가능성에 의해 영향을 받게 됩니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

4. 부문정보

연결회사의 보고부문은 서로 다른 제품과 용역을 제공하는 전략적 사업단위입니다. 각 사업은 서로 다른 기술과 마케팅 전략을 요구하기 때문에 별도로 운영되고 있습니다. 각 부문은 연결회사의 주된 부문정보를 보고하는 기준이 되며 각 보고부문별 회계정책은 유의적인 회계정책의 요약에 기술된 회계정책과 동일합니다. 

연결회사는 부문 간 매출 및 이전의 회계처리를 제3자에게 발생하는 매출 및 이전과 동일하게 현행시장가격으로 인식하고 있습니다.

연결회사는 4개의 보고부문(베이직케미컬, 카본케미컬, 에너지솔루션, 기타)으로 구성되어 있으며 각각의 부문은 다음의 제품과 용역을 제공합니다.

구 분
주요 사업내용

베이직케미컬 부문
폴리실리콘, TDI, 과산화수소 등 관련 제품의 제조, 판매

카본케미컬 부문
핏치, 카본블랙, 벤젠 등 관련 제품의 제조, 판매

에너지솔루션 부문
열병합, 태양광 발전소 다운스트림

기타 부문
단열재 등 관련 제품의 제조, 판매, 부동산 임대, 도시개발사업 등

연결재무제표에 대한 주석-계속

(1) 보고부문별 수익 및 성과

당기 및 전기의 보고부문별 수익 및 성과는 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

베이직케미컬 
부문
카본케미컬 
부문
에너지솔루션 
부문
기타 
부문
합계
연결조정
연결후 
합계

매출액
953,715,051
795,054,007
328,475,726
30,286,176
2,107,530,960
(105,014,182)
2,002,516,778

한 시점에 인식하는 수익
943,527,365
790,719,532
326,149,012
8,492,377
2,068,888,286
(81,766,505)
1,987,121,781

기간에 걸쳐 인식하는 수익
10,187,686
4,334,475
2,326,714
21,793,799
38,642,674
(23,247,677)
15,394,997

영업이익(손실)
(74,937,927)
21,857,598
6,231,582
(41,597,103)
(88,445,850)
2,300,775
(86,145,075)

감가상각비 및 무형자산상각비
56,654,580
27,475,336
41,634,951
12,807,336
138,572,203
83,570
138,655,773

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

베이직케미컬 
부문
카본케미컬 
부문
에너지솔루션 
부문
기타 
부문
합계
연결조정
연결후 
합계

매출액
1,300,214,744
1,036,830,712
388,599,468
30,661,098
2,756,306,022
(151,163,818)
2,605,142,204

한 시점에 인식하는 수익
1,295,714,329
1,034,940,422
379,866,976
7,602,149
2,718,123,876
(129,643,952)
2,588,479,924

기간에 걸쳐 인식하는 수익
4,500,415
1,890,290
8,732,492
23,058,949
38,182,146
(21,519,866)
16,662,280

영업이익(손실)
(248,572,901)
73,496,625
28,278,554
(31,675,440)
(178,473,162)
(2,131,846)
(180,605,008)

감가상각비 및 무형자산상각비
221,696,433
34,073,596
39,781,455
15,320,317
310,871,801
94,210
310,966,011

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 보고부문별 자산 및 부채

당기말 및 전기말 현재 보고부문별 자산 및 부채는 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

베이직케미컬
부문
카본케미컬
부문
에너지솔루션 
부문
기타
부문
합계
연결조정
연결후
합계

총자산
1,274,528,408
663,480,824
1,300,751,125
1,232,833,628
4,471,593,985
(34,357,935)
4,437,236,050

유형자산
688,594,370
296,676,906
583,380,875
139,381,998
1,708,034,149
2,157,854
1,710,192,003

무형자산
11,415,580
2,449,153
26,448,076
1,257,084
41,569,893
(1,262,004)
40,307,889

총부채
1,009,734,933
265,741,844
429,429,746
544,991,440
2,249,897,963
(198,390,556)
2,051,507,407

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

베이직케미컬
부문
카본케미컬
부문
에너지솔루션 
부문
기타
부문
합계
연결조정
연결후
합계

총자산
1,810,660,193
718,582,273
1,331,507,583
944,815,673
4,805,565,722
5,645,990
4,811,211,712

유형자산
1,002,029,107
309,179,362
614,114,269
116,712,462
2,042,035,200
(178,453)
2,041,856,747

무형자산
10,084,393
7,602,365
29,611,119
1,069,871
48,367,748
(2,246,878)
46,120,870

총부채
1,164,127,073
317,970,297
494,728,270
297,330,744
2,274,156,384
(148,668,144)
2,125,488,240

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 지역별 정보

가. 당기 및 전기의 지역별 수익 및 성과의 내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

국내 (주1)
미국
중국
아시아
유럽
기타
합계
연결조정
연결후 합계

매출액
1,079,771,451
141,205,918
530,147,058
261,794,159
33,082,887
61,529,487
2,107,530,960
(105,014,182)
2,002,516,778

영업이익(손실)
(62,314,788)
(1,709,752)
(5,073,013)
(13,854,271)
(1,885,712)
(3,608,313)
(88,445,849)
2,300,774
(86,145,075)

(주1)
국내매출액은 Local LC조건에 의한 수출액을 포함한 금액입니다.

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

국내 (주1)
미국
중국
아시아
유럽
기타
합계
연결조정
연결후 합계

매출액
1,290,131,770
161,870,819
707,868,999
463,010,260
37,919,618
95,504,556
2,756,306,022
(151,163,818)
2,605,142,204

영업이익(손실)
(72,384,159)
4,304,847
(64,137,895)
(36,136,731)
(2,424,183)
(7,695,041)
(178,473,162)
(2,131,846)
(180,605,008)

(주1)
국내매출액은 Local LC조건에 의한 수출액을 포함한 금액입니다.

나. 당기말 및 전기말 현재 지역별 유무형자산의 내역은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

국내
미국
중국
아시아
유럽
기타
합계
연결조정
연결후 합계

유형자산
1,200,041,420
169,837,714
109,585,264
228,569,751
-
-
1,708,034,149
2,157,854
1,710,192,003

무형자산
39,830,286
-
1,233,394
506,213
-
-
41,569,893
(1,262,004)
40,307,889

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

국내
미국
중국
아시아
유럽
기타
합계
연결조정
연결후 합계

유형자산
1,481,193,282
177,573,039
126,334,540
256,934,339
-
-
2,042,035,200
(178,453)
2,041,856,747

무형자산
46,210,667
-
1,455,935
701,146
-
-
48,367,748
(2,246,878)
46,120,870

연결재무제표에 대한 주석-계속

5. 현금및현금성자산

연결회사의 현금및현금성자산은 연결재무상태표와 연결현금흐름표상의 금액이 동일하게 관리되고 있습니다. 

당기말 및 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

현금및현금성자산
443,551,390
487,552,585

연결재무제표에 대한 주석-계속

6. 금융상품자산

(1) 장단기금융자산 내역

당기말 및 전기말 현재 장단기금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31
2019.12.31.

(단기금융자산)

단기금융상품
194,541,908
247,311,225

상각후원가측정금융자산(국공채)
127,250
101,900

소 계
194,669,158
247,413,125

(장기금융자산)

장기금융상품
47,935,980
14,603,280

당기손익공정가치측정금융자산(비시장성)
2,709,076
13,566,267

당기손익공정가치측정금융자산(시장성)
12,613,828
28,262,764

당기손익공정가치측정금융자산(출자금)
3,998,786
1,240

상각후원가측정금융자산(국공채)

1,113,765
1,241,015

소 계
68,371,435
57,674,566

합 계
263,040,593
305,087,691

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 시장성 있는 당기손익공정가치측정금융자산 내역

당기말 및 전기말 현재 시장성 있는 당기손익공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

회사명
2020.12.31.

주식수
지분율 (%)
취득원가
공정가액
장부가액

영진약품(주)
11,925
0.01
237,072
95,877
95,877

부광약품(주)(주1)
16,000
0.02
316,822
449,600
449,600

Eos Energy Enterprises, Inc.(주2)
115,276
0.23
1,089,900 

2,613,758
2,613,758

Adicet Bio Inc.(주3)
618,497
3.90
8,247,399
9,454,593
9,454,593

합 계
9,891,193
12,613,828
12,613,828

(주1)
당기중 주식배당으로 98,201주를 추가 취득하였습니다.

(주2)
Eos Energy Storage LLC가 흡수합병되면서 나스닥에 상장한 Eos Energy Enterprises, Inc.의 주식을 배정받았고, 현재 인수절차를 진행하고 있습니다.

(주3)
OCI Bio Investments LLC가 투자한 Adicet(구 resTORbio)이 당기 중 NASDAQ에 상장되었습니다.

(전기말)

(단위:천원)

회사명
2019.12.31.

주식수
지분율 (%)
취득원가
공정가액
장부가액

영진약품(주)
11,925
0.01
237,072
79,063
79,063

부광약품(주)(주1)
1,964,021
3.09
42,851,934
28,183,701
28,183,701

합 계
43,089,006
28,262,764
28,262,764

(주1)
전기 중 주식배당으로 453,235주를 추가 취득하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

7. 매출채권및기타채권

(1) 매출채권및기타채권 내역

당기말 및 전기말 현재 매출채권및기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

(유동성 매출채권및기타채권)

매출채권
329,876,049
407,928,743

손실충당금
(11,232,897)
(15,291,046)

단기대여금
17,000
25,000

미수금
19,806,954
21,347,013

손실충당금
(10,046,308)
(5,272,132)

미수수익
838,503
1,021,450

소 계
329,259,301
409,759,028

(비유동성 장기매출채권및기타채권)

장기대여금
3,295,999
3,546,650

보증금
2,071,641
2,748,233

장기기타채권
22,373,990
20,147,953

소 계
27,741,630
26,442,836

합 계
357,000,931
436,201,864

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 손실충당금의 변동

당기 및 전기 중 손실충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

매출채권
미수금
장기매출채권

기초금액
(15,291,046)
(5,272,132)
-

손상차손 인식(주1)
(602,390)
(4,840,406)
-

손상차손 환입
3,639,775
2,733
-

제각
730,359
63,497
-

환율변동효과
5,583
-
-

기타
284,822
-
-

기말금액(주2)
(11,232,897)
(10,046,308)
-

(주1)

당기중 Jiangxi Sornid Hi-Tech Co., Ltd의
기업회생절차가 개시되어,
지배회사는 잔여 미수금에 대해서 4,844,049천원의 손상차손을 인식했습니다.

(주2)
매출채권 및 기타채권의 손실충당금은 기업회계기준서 제1109호의 실무적 간편법에 따라 전체기간 기대신용손실로 측정하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

매출채권
미수금
장기매출채권

기초금액
(10,459,201)
(5,042,236)
(29,883)

손상차손 인식
(5,302,518)
(235,624)
-

손상차손 환입
-
5,934
-

제각
229,324
-
29,883

환율변동효과
241,349
(206)
-

기말금액(주1)
(15,291,046)
(5,272,132)
-

(주1)
매출채권 및 기타채권의 손실충당금은 기업회계기준서 제1109호의 실무적 간편법에 따라 전체기간 기대신용손실로 측정하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 당기말 및 전기말 현재 매출채권및기타채권에 대한 회수기일 기준의 연령분석 내역은 아래와 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

매출채권
기타채권
매출채권
기타채권

연체되지 않은 채권
260,211,740
29,685,445
303,893,007
43,199,801

연체되었으나 손상되지 않은 채권
63,619,369
9,079,908
97,985,105
841,606

3개월 이하
39,733,406
514,026
37,311,233
166,393

3개월 초과 6개월 이하
8,751,791
7,493,626
13,466,004
-

6개월 초과
15,134,172
1,072,256
47,207,868
675,213

개별적으로 손상된 채권
6,044,940
9,638,734
6,050,631
4,794,892

합 계
329,876,049
48,404,087
407,928,743
48,836,299

연결재무제표에 대한 주석-계속

8. 재고자산

(1) 재고자산 내역

당기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

평가전금액
평가충당금
장부가액
평가전금액
평가충당금
장부가액

상품
14,418,324
(246,504)
14,171,820
50,155,652
(4,454,300)
45,701,352

제품
150,282,965
(18,131,958)
132,151,007
250,039,810
(44,632,123)
205,407,687

반제품
9,752,847

(2,972,614)

6,780,233
9,859,474
(349,442)
9,510,032

재공품
26,931,431
-
26,931,431
2,163,231
-
2,163,231

원재료
83,294,568
(1,575,575)
81,718,993
114,065,188
(533,534)
113,531,654

저장품
71,470,747
(5,294,387)
66,176,360
71,928,053
(1,908,592)
70,019,461

용지
460,577,494
-
460,577,494
416,628,080
-
416,628,080

기타의재고자산
25,049,181
-
25,049,181
43,361,025
-
43,361,025

합 계
841,777,557
(28,221,038)
813,556,519
958,200,513
(51,877,991)
906,322,522

(2) 재고자산 평가손실(환입)

당기 및 전기 중 재고자산과 관련하여 매출원가로 인식한 평가손실(환입)은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

매출원가
(23,674,122)
11,258,901

연결재무제표에 대한 주석-계속

9. 관계기업및공동기업투자

(1) 당기말 및 전기말 현재 관계기업및공동기업투자의 내역은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위: 천원)

회사명
2020.12.31.

주식수
지분율 (%)
취득원가
순자산가액
장부가액

(주)OCI-Ferro (주1)
167,166
50.00
3,437,203
7,522,729
7,522,729

현대오씨아이(주)
10,192,000
49.00
50,960,000
81,408,673
66,618,867

Sun Action Trackers LLC
-
41.00
2,609,104
(419,590)
-

행복도시태양광발전소(주)
55,360
40.00
276,800
297,575
297,575

비앤오바이오(주) (주1)
174,000
50.00
870,000
671,333
671,334

(주)에스엔바이오사이언스 (주2)
95,419
25.19
4,999,956
(326,063)
2,813,016

Philko Peroxide Corporation
397,598
40.00
297,623
2,124,508
2,124,508

(주)피앤오케미칼 (주3)
2,940,000
49.00
14,700,000
14,535,150
10,888,774

합 계
78,150,686
105,814,315
90,936,803

(주1)
(주)OCI-Ferro와 비앤오바이오(주)는 공동기업입니다.

(주2)
당기 중 (주)에스엔바이오사이언스가 보통주를 발행하여 지분율이 기존 26.25%에서 25.19%
로 감소하였습니다.

(주3)

당기 중 신규
설립
하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기말)

(단위: 천원)

회사명
2019.12.31.

주식수
지분율 (%)
취득원가
순자산가액
장부가액

(주)OCI-Ferro (주1)
167,166
50.00
3,437,203
8,452,735
8,452,735

현대오씨아이(주)
10,192,000
49.00
50,960,000
67,485,434
52,785,434

Sun Action Trackers LLC
-
41.00
2,609,104
(430,561)
-

행복도시태양광발전소(주)
55,360
40.00
276,800
304,246
304,246

비앤오바이오(주) (주1)
174,000
50.00
870,000
744,322
744,322

(주)에스엔바이오사이언스
95,419
26.25
4,999,956
1,104,432
4,243,511

Philko Peroxide Corporation
397,598
40.00
297,623
2,401,383
2,401,383

합 계
63,450,686
80,061,991
68,931,631

(주1)
(주)OCI-Ferro 및 비앤오바이오(주)는 공동기업입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 당기 및 전기 중 변동한 관계기업및공동기업투자주식의 내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위: 천원)

회사명
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

기초평가액
취득

투자이익(손실)

기타 (주1)
기말평가액

(주)OCI-Ferro
8,452,735
-
(679,257)
(250,749)
7,522,729

현대오씨아이(주)
52,785,434
-
13,863,183
(29,750)
66,618,867

Sun Action Trackers LLC (주2)
-
-
-
-
-

행복도시태양광발전소(주)
304,246
-
(6,671)
-
297,575

비앤오바이오(주)
744,322
-
(72,988)
-
671,334

(주)에스엔바이오사이언스 (주3)
4,243,511
-
(2,017,577)
587,082
2,813,016

Philko Peroxide Corporation
2,401,383
-
10,273
(287,148)
2,124,508

(주)피앤오케미칼
-
14,700,000
(3,734,443)
(76,783)
10,888,774

합 계
68,931,631
14,700,000
7,362,520
(57,348)
90,936,803

(주1)
기타는 배당금 수령을 비롯한 자본항목의 변동 등으로 구성되어 있습니다.

(주2)

기업회계기준서 제 1028호 관계기업과 공동기업에 대한 투자에 따라 Sun Action Trackers LLC에 대한 손실이 연결회사가 보유한 투자지분을 초과하여 손실에 대한 인식을 중지하였으며, 당기말까지 미인식한 손실액은 821,846천원입니다.

(주3)
당기 중 당사는 (주)에스엔바이오사이언스의 유상증자에 참여하지 않음에 따라 소유지분이 감소하였으며, 소유지분의 감소분과 관계기업에 대한 지분의 차액을 당기손익으로 인식하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기)

(단위: 천원)

회사명
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

기초평가액
취득(처분)

투자이익(손실)

기타 (주1)
기말평가액

(주)OCI-Ferro
9,071,397
-
(535,079)
(83,583)
8,452,735

현대오씨아이(주)
55,892,525
-
(2,983,245)
(123,846)
52,785,434

OCI Solar San Antonio 4 LLC
4,201,656
(4,137,902)
79,647
(143,401)
-

Sun Action Trackers LLC (주2)
-
-
-
-
-

행복도시태양광발전소(주)
285,603
-
18,643
-
304,246

비앤오바이오(주)
215,345
620,000
(81,327)
(9,696)
744,322

(주)에스엔바이오사이언스
-
4,999,956
(760,881)
4,437
4,243,511

Philko Peroxide Corporation (주3)
-
-
2,060,099
341,284
2,401,383

합 계
69,666,526
1,482,054
(2,202,143)
(14,805)
68,931,631

(주1)
기타는 배당금 수령을 비롯한 자본항목의 변동 등으로 구성되어 있습니다.

(주2)

기업회계기준서 제 1028호 관계기업과 공동기업에 대한 투자에 따라 Sun Action Trackers LLC에 대한 손실이 연결회사가 보유한 투자지분을 초과하여 손실에 대한 인식을 중지하였으며, 당기말까지 미인식한 손실액은 805,592 천원입니다.

(주3)
전기 중 Philko Peroxide Corporation를 관계기업투자주식으로 편입하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 당기말 및 전기말 현재 관계기업및공동기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다.

1) 요약 재무상태

(당기말)

(단위: 천원)

회사명
2020.12.31.

유동자산
비유동자산
유동부채
비유동부채
순자산

(주)OCI-Ferro
12,883,485
4,495,193
2,304,269
28,952
15,045,457

현대오씨아이(주)
49,676,912
259,316,654
47,480,095
95,373,323
166,140,148

Sun Action Trackers LLC
2,816,716
109,041
3,685,111
264,036
(1,023,390)

행복도시태양광발전소(주)
243,035
1,756,726
245,823
1,010,000
743,938

비앤오바이오(주)
207,632
1,140,454
5,420
-
1,342,666

(주)에스엔바이오사이언스
15,233,247
1,572,819
215,204
17,885,277
(1,294,415)

Philko Peroxide Corporation
5,619,306
244,341
535,924
16,453
5,311,270

(주)피앤오케미칼
11,650,717
23,471,359
5,458,505
-
29,663,571

(전기말)

(단위: 천원)

회사명
2019.12.31.

유동자산
비유동자산
유동부채
비유동부채
순자산

(주)OCI-Ferro
15,290,671
5,156,615
3,355,531
186,285
16,905,470

현대오씨아이(주)
39,925,735
264,198,707
41,055,923
125,343,144
137,725,375

Sun Action Trackers LLC
2,637,902
153,849
3,268,001
573,898
(1,050,148)

행복도시태양광발전소(주)
520,791
1,961,831
253,006
1,469,000
760,616

비앤오바이오(주)
296,233
1,197,498
5,088
-
1,488,643

(주)에스엔바이오사이언스
3,231,205
1,408,520
105,304
326,990
4,207,431

Philko Peroxide Corporation
6,052,001
295,965
314,827
29,682
6,003,457

연결재무제표에 대한 주석-계속

2) 요약 경영성과

(당기)

(단위: 천원)

회사명
2020.1.1.~2020.12.31.

매출액
영업손익
당기순손익
총포괄손익

(주)OCI-Ferro
14,664,052
(2,904,791)
(1,358,515)
(1,358,515)

현대오씨아이(주)
163,873,765
38,284,957
28,475,488
28,414,773

Sun Action Trackers LLC
3,237,890
(316,453)
(39,644)
(39,644)

행복도시태양광발전소(주)
386,949
70,739
(16,678)
(16,678)

비앤오바이오(주)
-
(90,157)
(145,975)
(145,975)

(주)에스엔바이오사이언스
-
(2,470,382)
(7,686,135)
(7,667,164)

Philko Peroxide Corporation
6,223,196
325,575
25,683
20,313

(주)피앤오케미칼
-
(281,741)
(179,729)
(179,729)

(전기)

(단위: 천원)

회사명
2019.1.1.~2019.12.31.

매출액
영업손익
당기순손익
총포괄손익

(주)OCI-Ferro
19,293,570
(840,134)
(1,070,157)
(1,070,157)

현대오씨아이(주)
180,545,493
36,025,319
23,911,743
23,664,398

Sun Action Trackers LLC
3,819,655
(968,592)
(978,184)
(978,184)

행복도시태양광발전소(주)
454,324
151,284
46,606
46,606

비앤오바이오(주)
-
(156,231)
(162,654)
(162,654)

(주)에스엔바이오사이언스
-
(2,859,427)
(2,876,661)
(2,903,101)

Philko Peroxide Corporation
7,630,771
739,947
550,284
550,284

연결재무제표에 대한 주석-계속

(4) 당기말 및 전기말 현재 관계기업및공동기업의 순자산에서 관계기업및공동기업에 대한 지분의 장부금액으로 조정한 내역은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위: 천원)

회사명
2020.12.31.

순자산
순자산 지분금액
투자차액 등
기타
장부금액

(주)OCI-Ferro
15,045,457
7,522,729
-
-
7,522,729

현대오씨아이(주) (주1)
166,140,148
81,408,673
(89,806)
(14,700,000)
66,618,867

Sun Action Trackers LLC
(1,023,390)
(419,590)
419,590
-
-

행복도시태양광발전소(주)
743,938
297,575
-
-
297,575

비앤오바이오(주)
1,342,666
671,333
-
-
671,333

(주)에스엔바이오사이언스 (주2)
(1,294,415)
(326,063)
3,139,080
-
2,813,017

Philko Peroxide Corporation
5,311,270
2,124,508
-
-
2,124,508

(주)피앤오케미칼 (주3)
29,663,571
14,535,150
(3,646,376)

10,888,774

(주1)
지배회사 이외의 주주가 보유하고 있는 현대오씨아이(주)의 누적적ㆍ참가적 우선주에 대한 배당금을 관계기업투자이익에 고려하였습니다.

(주2)
(주)에스엔바이오사이언스의 순자산 지분금액과 장부금액의 차이는 영업권 등입니다.

(주3)
OCI주식회사가 (주)피앤오케미칼에 처분한 유형자산 미실현손익이 투자차액 등에 반영되어 있습니다.

(전기말)

(단위: 천원)

회사명
2019.12.31.

순자산
순자산 지분금액
투자차액 등
기타
장부금액

(주)OCI-Ferro
16,905,470
8,452,735
-
-
8,452,735

현대오씨아이(주) (주1)
137,725,375
67,485,434
-
(14,700,000)
52,785,434

Sun Action Trackers LLC
(1,050,148)
(430,561)
430,561
-
-

행복도시태양광발전소(주)
760,616
304,246
-
-
304,246

비앤오바이오(주)
1,488,643
744,322
-
-
744,322

(주)에스엔바이오사이언스(주2)
4,207,431
1,104,432
3,139,080
-
4,243,512

Philko Peroxide Corporation
6,003,457
2,401,383
-
-
2,401,383

(주1)
지배회사 이외의 주주가 보유하고 있는 현대오씨아이(주)의 누적적ㆍ참가적 우선주에 대한 배당금을 관계기업투자이익에 고려하였습니다.

(주2)
(주)에스엔바이오사이언스의 순자산 지분금액과 장부금액의 차이는 영업권 등입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

10. 유형자산

(1) 유형자산의 장부금액

당기말 및 전기말 현재 유형자산의 장부금액은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

취득원가(주1)
397,932,800
1,095,699,947
5,107,002,356
92,553,768
609,546,440
7,302,735,311

감가상각누계액(주1)
(4,843,485)
(433,750,147)
(3,658,854,048)
(77,257,203)
-
(4,174,704,883)

손상차손누계액
(5,519,131)
(279,062,269)
(562,211,235)
(424,701)
(527,883,003)
(1,375,100,339)

국고보조금
(3,393,000)
(151,632)
(38,784,483)
(408,971)
-
(42,738,086)

차감 후 장부가액
384,177,184
382,735,899
847,152,590
14,462,893
81,663,437
1,710,192,003

(주1)
전기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용함에 따라 각 유형별로 사용권자산 금액이 포함되어 있습니다(주석 31 참조).

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

취득원가(주1)
378,801,254
1,097,659,324
5,086,805,492
90,660,302
628,761,816
7,282,688,188

감가상각누계액(주1)
(4,472,052)
(413,493,376)
(3,576,694,224)
(76,013,532)
-
(4,070,673,184)

손상차손누계액
(5,535,666)
(246,120,110)
(562,238,674)
(427,957)
(307,742,716)
(1,122,065,123)

국고보조금
(3,393,000)
(156,891)
(44,172,003)
(371,240)
-
(48,093,134)

차감 후 장부가액
365,400,536
437,888,947
903,700,591
13,847,573
321,019,100
2,041,856,747

(주1)
전기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용함에 따라 각 유형별로 사용권자산 금액이 포함되어 있습니다. 
(주석 31 참조)

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 취득원가

당기 및 전기 중 유형자산의 취득원가 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

기초취득원가
378,801,254
1,097,659,324
5,086,805,492
90,660,302
628,761,816
7,282,688,188

회계정책 변경으로 인한 누적효과 (주1)
2,357,177
-
-
-
-
2,357,177

취득 및 자본적 지출 (주2)
-
2,925,169
7,555,544
2,567,191
47,414,849
60,462,753

대체
24,051,468
5,016,751
58,208,258
2,809,791
(68,065,375)
22,020,893

처분
(5,226,191)
(2,715,721)
(13,921,264)
(3,062,941)
(385,121)
(25,311,238)

기타
27,066
(354,520)
155,031
(20,394)
(8,535)
(201,352)

환율변동효과
(2,077,974)
(6,831,056)
(31,800,705)
(400,181)
1,828,806
(39,281,110)

기말취득원가
397,932,800
1,095,699,947
5,107,002,356
92,553,768
609,546,440
7,302,735,311

(주1)

회계정책 변경으로 인해 증가한 사용권자산 금
액이 포함되어 있습니다
(주석2, 31 참조).

(주2)
전기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용함에 따라 각 유형별로 사용권자산 금액이 포함되어 있습니다. 
(주석 31 참조)

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

기초취득원가
593,206,612
1,061,167,936
4,886,006,767
80,496,254
820,286,581
7,441,164,150

회계정책 변경 효과(주1)
29,390,781
5,688,508
1,537,060
5,298,333
-
41,914,682

취득 및 자본적 지출(주1)
8,215,388
1,972,957
3,027,681
3,248,371
211,680,214
228,144,611

대체
(255,248,796)
22,957,751
211,149,782
1,538,418
(400,624,633)
(420,227,478)

처분
(335,066)
(972,069)
(33,193,698)
(827,433)
(2,525,452)
(37,853,718)

사업결합으로 인한 취득(주2)
-
-
701,849
449,727
249,908
1,401,484

기타
(499,137)
-
-
(17,392)
-
(516,529)

환율변동효과
4,071,472
6,844,241
17,576,051
474,024
(304,802)
28,660,986

기말취득원가
378,801,254
1,097,659,324
5,086,805,492
90,660,302
628,761,816
7,282,688,188

(주1)
전기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용함에 따라 각 유형별로 사용권자산 금액이 포함되어 있습니다.
(주석 31 참고)

(주2)

전기 중 발생한 사업양수도거래에 따른 금액으로 구성되어 있습니다(주석 33 참조).

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 감가상각누계액과 손상차손누계액

당기 및 전기 중 유형자산의 감가상각누계액과 손상차손누계액의 변동내역은 다음과같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

기초잔액
(10,007,718)
(659,613,486)
(4,138,932,898)
(76,441,489)
(307,742,716)
(5,192,738,307)

감가상각비 (주1)
(926,207)
(27,068,497)
(99,825,693)
(4,404,700)
-
(132,225,097)

손상차손 (주2)
(324,632)
(34,593,783)
(3,839,994)
(4,127)
(221,473,521)
(260,236,057)

대체
-
2,020,824
(2,430,952)
(27,741)
2,667
(435,202)

처분
390,398
2,337,162
11,966,092
2,906,385
-
17,600,037

기타
120,279
(1,212,542)
(846,188)
(19,556)
-
(1,958,007)

환율변동효과
385,264
5,317,906
12,844,350
309,324
1,330,567
20,187,411

기말잔액
(10,362,616)
(712,812,416)
(4,221,065,283)
(77,681,904)
(527,883,003)
(5,549,805,222)

(주1)
리스기간 관련 회계정책변경으로 인한 감가상각비 금액이 포함되어 있습니다(주석 31 참조).

(주2)

지배회사의 2020년 2월 11일 생산중단 결정된 군산공장 폴리실리콘 일부
생산시설과 2016년 5월 3일 투자 철회 공시
되어 건설중인자산에 포함되어 있던
시설을 변화된 사업환경에 기초하여 재검
토
한 결과 회수가능액이 장부금액에서 중요하게 미달하여 245,436,903천원의 손상차손이 포함되어 있습니다.
종속회사인 OCI China Co., Ltd.는 그의 종속회사인 Tangshan OCI Chemical Co., Ltd. 및
Shandong OCI Co., Ltd
.
의
사업에서 자산손상 징후가 존재하여 7,395,451천원을 유형자산손상차손으로 인식하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

기초잔액
(5,345,852)
(396,816,087)
(3,437,224,878)
(70,195,803)
(227,393,678)
(4,136,976,298)

회계정책 변경 효과
(3,348,429)
-
-
-
-
(3,348,429)

감가상각비(주1)
(1,047,378)
(40,618,837)
(256,767,498)
(6,639,465)
-
(305,073,178)

손상차손 인식(주2)
-
(220,112,525)
(462,912,590)
(68,076)
(80,600,287)
(763,693,478)

손상차손 환입
-
-
7,970,305
-
-
7,970,305

대체
-
918,455
697,976
-
89,418
1,705,849

처분
-
228,845
16,540,197
715,668
125,500
17,610,210

기타
-
(5,259)
(774,288)
(27,824)
20,492
(786,879)

환율변동효과
(266,059)
(3,208,078)
(6,462,122)
(225,989)
15,839
(10,146,409)

기말잔액
(10,007,718)
(659,613,486)
(4,138,932,898)
(76,441,489)
(307,742,716)
(5,192,738,307)

(주1)
전기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용함에 따라 각 유형별로 사용권자산 감가상각비 금액이 포함되어 있습니다
(주석 31 참고).

(주2)

전
기
중 지배회사는 폴리실리콘 사업부의 유형자산에 대한 경제성 평가를 수행하였으며 폴리실리콘 가격하락, 시장수요공급상황 등을 고려할 때 지속적인 수익 창출 가능성은 높지 않다고 판단하여 관련 시설 일부의 가동중단을 결정하였습니다. 이를기초로 지배회사는 개별자산에 대한 회수가능가액을 추정하여 손상평가를 수행하였습니다. 폴리실리콘 사업부의 유형자산에대한 손상평가 결과 회수가능액이 장부금액에서 중요하게 미달하여 746,277백만원의 손상차손을 인식하였습니다.
종속회사인 OCI China Co., Ltd.
는 그의 종속회사인 Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.의 사업에서 자산손상
징후가
존재하여 10,944백만원을
유형자산손상차손으로 인식하였습니다. 종속회사인
OCI스페셜티(주)
는 사업에서 자산손상 징후가
존재하여 5,898백만원을
유형자산손상차
손으로 인식하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

11. 담보제공자산 및 지급보증

(1) 담보제공 자산

당기말
현재

연결회사의 유형자산 중 일부
는
장ㆍ
단기 차입금 약정 등으로 각각 원화

1,303,117,461천원
,
미
화
320,149

천
불

, 위안화 20,000천위안
을
채권최고한도액으로 하여 한국산업은행, 수출입은행 및 농협은행 등에 담보로 제공되어 있습니다.
그리고 연결회사의 현금
및현금성자산 및 장단기금융상품의 일부인 76,493,537천원이
장ㆍ
단기 차입금 약정등으로
OCBC Bank, Standard Chartered Bank Malaysia Berhad 등에 담보로 제공되어 있습니다.

또한,
관계기업 행복도시
태양광발전소(주)의 차입금관련하여, 행복도시태양광발전소(주)
의
투자주식 전체에 대하여 질권이 설정되어 있고,
종속회사 OCI SE(주)의 차입금 관련, 채
권
최고액 543,660,000천원을 한도로 현금및현금성자산,유형자산 그리고 OCI SE(주)의 투자주식 전체에 대하여 질권이 설정되어 있으며,
지배회사의
OCIM Sdn. Bhd.
주식
취득 등의 차입금 관련하여, OCIM Sdn. Bhd.의 투자주식 전체에 대하여 질권이 설정되어 있습니다.

지배회사의 농업용수 설비를 시공한 공사업체가 지배회사에 청구할 공사채권을 한국산업은행에게 양도함에 따라 해당 구축물 및 기계장치는 한국산업은행에 양도담보(담보한도액 13,309백만원)로 제공되었습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 연결회사가 제공받은 지급보증

당기말 및 전기말 현재 연결회사의 금융 및 영업거래와 관련하여 연결회사가 제공받은 지급보증내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

지급보증기관
제공받은 자
통화
2020.12.31.
2019.12.31.
내용

서울보증보험
OCI주식회사, (주)디씨알이
KRW
3,536,850
4,036,431
계약이행보증

농협은행
OCI주식회사
KRW
1,500,000
2,500,000
관세 관련

신한은행
OCI주식회사
USD
20,000,000
-
Stanby L/C

Shandong Energy Zaozhuang 
Mining Group Co., Ltd.
Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
CNY
50,300,000
32,500,000
외화지급보증

Standard Chartered Bank
Malaysia Berhad

OCIM Sdn. Bhd.

MYR
106,976,043
98,539,800
외화지급보증

연결재무제표에 대한 주석-계속

12. 무형자산

(1) 무형자산의 장부금액

당기말 및 전기말 현재 무형자산의 장부금액은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

영업권
회원권
산업재산권
개발비
기타
합 계

취득원가
33,869,803
9,753,392
4,765,958
32,336,857
35,696,473
116,422,483

상각누계액
-
-
(2,725,780)
(9,782,932)
(10,945,776)
(23,454,488)

손상차손누계액
(26,570,392)
(2,492,954)
-
(18,872,665)
(4,724,095)
(52,660,106)

장부가액
7,299,411
7,260,438
2,040,178
3,681,260
20,026,602
40,307,889

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

영업권
회원권
산업재산권
개발비
기타
합 계

취득원가
33,867,109
10,090,296
4,654,033
30,658,449
35,294,869
114,564,756

상각누계액
-
-
(2,113,849)
(8,770,566)
(7,164,622)
(18,049,037)

손상차손누계액
(26,570,392)
(2,596,612)
-
(16,503,750)
(4,724,095)
(50,394,849)

장부가액
7,296,717
7,493,684
2,540,184
5,384,133
23,406,152
46,120,870

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 취득원가

당기 및 전기 중 무형자산의 취득원가 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

영업권
회원권
산업재산권
개발비
기타
합 계

기초금액
33,867,109
10,090,296
4,654,033
30,658,449
35,294,869
114,564,756

취득 및 자본적지출
-
241,071
39,224
1,524,848
253,780
2,058,923

대체
-
-
-
153,560
-
153,560

처분
-
(575,957)
-
-
-
(575,957)

기타
-
-
-
-
196,059
196,059

환율변동효과
2,694
(2,018)
72,701
-
(48,235)
25,142

기말금액
33,869,803
9,753,392
4,765,958
32,336,857
35,696,473

116,422,483

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

영업권
회원권
산업재산권
개발비
기타
합 계

기초금액
27,249,747
10,297,698
4,432,463
27,290,565
40,325,873
109,596,346

회계정책 변동 효과(주1)
-
-
-
-
(27,438,811)
(27,438,811)

취득 및 자본적지출(주2)
-
1,961,304
34,604
1,501,505
6,049,468
9,546,881

대체
-
-
160,593
872,301
15,427,846
16,460,740

처분
-
(2,170,370)
-
-
(903,438)
(3,073,808)

사업결합으로 인한 취득(주3)
6,610,783
-
4,307
994,078
2,493,667
10,102,835

환율변동효과
6,579
1,664
22,066
-
(659,736)
(629,407)

기말금액
33,867,109
10,090,296
4,654,033
30,658,449
35,294,869
114,564,756

(주1)
전기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용함에 따라 유형자산으로 대체되었습니다(주석 31 참조).

(주2)
전기 중 종속회사인 OCI 파워(주)는 KACO NEW ENERGY GMBH로부터 판매 관련 라이선스를 취득하였습니다.

(주3)

전기 중 발생한 사업양수도거래에 따른 금액으로 구성되어 있습니다(주석 33 참조).

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 영업권

당기말 및 전기말 현재 영업권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

OCI파워(주) (주1)
6,610,783
6,610,783

OCI Vietnam Co., Ltd.
319,994
319,994

OCI Global Ltd.
368,634
365,940

합 계
7,299,411
7,296,717

(주1)
전기 중 발생한 사업양수도거래에 따른 영업권입니다(주석 33 참조).

(4) 상각누계액과 손상차손누계액

당기 및 전기 중 무형자산의 상각누계액과 손상차손누계액 변동내역은 다음과 같습니다. 한편, 연결회사는 무형자산 중 회원권은 비한정내용연수를 가진 무형자산으로 분류하고 상각하지 않고 있습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

영업권
회원권
산업재산권
개발비
기타
합 계

기초금액
(26,570,392)
(2,596,612)
(2,113,849)
(25,274,316)
(11,888,717)
(68,443,886)

무형자산상각비
-
-
(612,873)

(1,012,366)

(3,911,220)
(5,536,459)

손상차손(주1)
-
33,829
-
(2,368,915)
2,257
(2,332,829)

처분
-
69,829
-

-

-

69,829

기타
-
-
-
-
98,459

98,459

환율변동효과
-
-
942
-
29,350
30,292

기말금액
(26,570,392)
(2,492,954)
(2,725,780)
(28,655,597)
(15,669,871)

(76,114,594)

(주1)

당기 중 지배회사는 개발 중이던 사업을 중단하기로 의사결정하며 관련 개발비 2,368,915천원을 손상 인식하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

영업권
회원권
산업재산권
개발비
기타
합 계

기초금액
(26,551,392)
(3,958,708)
(1,349,127)
(24,677,063)
(11,264,811)
(67,801,101)

회계정책변동효과
-
-
-
-
3,348,429
3,348,429

무형자산상각비
-
-
(764,248)
(597,253)
(3,588,016)
(4,949,517)

손상차손
(19,000)
(3,375)
-
-
(3,696)
(26,071)

처분
-
1,365,471
-
-
903,438
2,268,909

환율변동효과
-
-
(474)
-
(1,284,061)
(1,284,535)

기말금액
(26,570,392)
(2,596,612)
(2,113,849)
(25,274,316)
(11,888,717)
(68,443,886)

(5) 무형자산의 상각액이 포함되어 있는 손익계산서의 계정과목

당기 및 전기 중 무형자산상각비가 포함된 손익계산서의 금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

매출원가
1,847,512
1,985,918

판매비와관리비
3,468,341
2,831,326

경상개발비
220,606
132,273

합 계
5,536,459
4,949,517

(6) 비용으로 인식한 연구와 개발관련 지출

당기 및 전기 중 비용으로 인식한 연구와 개발관련 지출액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

경상개발비
22,353,336
23,692,349

연결재무제표에 대한 주석-계속

13. 투자부동산

(1) 투자부동산의 장부금액

당기말 및 전기말 현재 투자부동산의 장부금액은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

토지
건물및구축물
합 계

취득원가
13,967,147
31,592,043
45,559,190

감가상각누계액
-
(13,170,394)
(13,170,394)

손상차손누계액
-
(86,286)
(86,286)

장부가액
13,967,147
18,335,363
32,302,510

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

토지
건물및구축물
합 계

취득원가
43,658,997
36,286,202
79,945,199

감가상각누계액
-
(14,776,706)
(14,776,706)

손상차손누계액
-
(86,286)
(86,286)

장부가액
43,658,997
21,423,210
65,082,207

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 취득원가

당기 및 전기 중 투자부동산의 취득원가 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

토지
건물및구축물
합 계

기초금액
43,658,997
36,286,202
79,945,199

취득 및 자본적지출
-
17,605
17,605

대체
(27,110,160)
-
(27,110,160)

처분 (주1)
(2,581,726)
(4,794,589)
(7,376,315)

기타 (주2)
36
82,825
82,861

기말금액
13,967,147
31,592,043
45,559,190

(주1)
당기 중 지배회사는 강남빌딩 관련 토지 및 건물을 매각하였습니다.

(주2)
지배회사의 본사 사옥(토지, 건물, 구축물) 자가사용 면적 비율의 변동으로 투자부동산과 유형자산 간 계정 재분류한 금액이 포함되어 있습니다(주석 10 참조).

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

토지
건물및구축물
합 계

기초금액
48,282,207
43,911,050
92,193,257

취득 및 자본적지출
-
19,000
19,000

대체
(1,847,873)
(6,325)
(1,854,198)

처분(주1)
(2,775,337)
(7,637,523)
(10,412,860)

기말금액
43,658,997
36,286,202
79,945,199

(주1)
전
기
중
지배회사는 전주공장 관련 토지, 건물 및 구축물을 매각하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 감가상각누계액과 손상차손누계액

당기 및 전기 중 투자부동산의 감가상각누계액 및 손상차손누계액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

건물및구축물
건물및구축물

기초금액
(14,862,992)
(18,526,463)

감가상각비
(894,217)
(943,315)

처분 (주1,2)
2,447,238
3,973,860

대체
-
632,926

기타
53,291
-

기말금액
(13,256,680)
(14,862,992)

(주1)
당기 중 지배회사는 강남빌딩 관련 토지 및 건물을 매각하였습니다.

(주2)
전기 중 지배회사는 전주공장 관련 토지, 건물 및 구축물을 매각하였습니다.

(4) 당기손익으로 인식한 금액

당기 및 전기 중 투자부동산과 관련하여 당기손익으로 인식한 금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

투자부동산에서 발생한 임대수익
4,359,519
5,129,413

임대수익이 발생한 투자부동산의 운용비용
(4,040,323)
(4,537,940)

연결재무제표에 대한 주석-계속

(5) 투자부동산의 공정가치

당기말 및 전기말 현재 투자부동산의 공정가치는 공시지가 및 기준시가 등을 적용하여 산정되었으며 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

토 지
13,967,147
50,869,152
43,658,997
100,629,040

건물및구축물
18,335,363
24,479,992
21,423,210
25,038,490

합 계
32,302,510
75,349,144
65,082,207
125,667,530

투자부동산의 공정가치는 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 수준 3으로 분류하고 있으며, 당기 중 가치평가기법의 변경은 없습니다.

(6) 연결회사의 모든 투자부동산은 직접 소유하고 있는 부동산입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

14. 기타자산

당기말 및 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

(기타유동자산)

선급금 (주1)
212,769,545
83,087,984

선급비용
5,049,839
9,206,433

기타
13,536,655
11,187,805

소 계
231,356,039
103,482,222

(기타비유동자산)

장기선급비용
3,196
3,666

기타
4,148,341
4,623,404

소 계
4,151,537
4,627,070

합 계

235,507,576

108,109,292

(주1)

당기중
지배회사는 용역 제공 계약의 종료로 인해, 잔여 선급금 회수로 목적이 변경된 선급금 13,986,218천원을
기타채권
으로 계정 대체하였습니다.
종속회사인 (주)디씨알이는
용지
취득 계약으로 인해 선급금이 164,098,105천원 증가했습
니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

15. 금융부채

당기말 및 전기말 현재 장단기금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
차입처
당기
이자율(연, %)
2020.12.31.
2019.12.31.

(단기금융부채)

단기차입금
신한은행 외
0.49 ~ 4.6
157,734,280
177,629,614

유동성장기부채 (주1)
KB증권 외
1.75 ~ 6.37
381,795,537
238,558,562

현재가치할인차금

(76,463)
(85,671)

사채할인발행차금-사채

(38,198)
(129,342)

소 계

539,415,156
415,973,163

(장기금융부채)

장기사채
KB증권 외
2.17 ~ 3.03
230,000,000
250,000,000

사채할인발행차금-장기사채

(660,960)
(644,523)

장기차입금
OCBC 외

1.70
~ 6.37

889,969,725
917,432,003

현재가치할인차금

(631,236)
(753,289)

소 계

1,118,677,529
1,166,034,191

합 계

1,658,092,685
1,582,007,354

(주1)
종속회사인 (주)디씨알이는 보고기간 말부터 재무제표 승인일 사이에 장기차입금으로 연장계약을 체결하였습니다. 이는 수정을 요하지 않는 보고기간일 이후 사건으로 자세한 내용은 주석37에 기재하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

상기 장ㆍ단기차입금 중 일부 금액에 대하여 연결회사의 현금및현금성자산, 유형자산 및 장기금융상품의 일부가 담보로 제공되어 있습니다(주석11 참조). 또한, 83회, 84-1회,84-2회, 85회 공모사채 등 3천3백억원의 사채는 사채의 원리금지급의무이행이 완료될 때까지 지배회사의 재무비율 유지(부채비율 400% 이하), 담보권설정 제한(자기자본의 400%), 자산의 처분제한(자산총액의 100%), 지배구조 변경사유 발생 방지를 주요내용으로 하는 약정이 체결되어 있습니다. 
또한, 상기 장기차입금 중 일부는 OCI SE(주)와 대주단과의 차입계약에 따라 실행한금액으로 차입계약서상 총 차입액은 442,500백만원이었으나 실제 실행한 총액은 418,200백만원입니다. 동 차입금의 대주단에 대한 원리금지급의무이행이 완료될 때까지 지배회사의 재무비율 유지(부채비율 300% 이하, 누적부채상환비율 1.1 이상)를 주요 내용으로하는 약정이 체결되어 있습니다. 
또한, 상기 장ㆍ단기차입금 중 일부는 종속회사인 OCI ALAMO 1 LLC와 대주단과의 차입계약에 따라 대주단에 대한 원리금지급의무이행이 완료될 때까지 지배회사의재무비율 유지(누적부채상환비율 1.1 이상)를 주요 내용으로 하는 약정이 체결되어 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

16. 매입채무및기타채무

당기말 및 전기말 현재 매입채무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

(매입채무및기타채무)

매입채무
107,780,263
145,339,583

미지급금
131,179,332
162,224,999

현재가치할인차금-미지급금

(164,885)
(208,698)

미지급배당금
10,861
10,861

미지급비용(이자)
9,686,423
6,279,559

미지급비용(기타)
18,344,399
25,853,652

예수보증금
36,205
95,681

유동리스부채
4,019,867
4,009,439

소 계
270,892,465
343,605,076

(장기매입채무및기타채무)

장기미지급금

10,603,858

16,358,147

현재가치할인차금-장기미지급금
(102,793)
(472,768)

임대보증금
2,537,749
3,285,878

비유동리스부채
11,289,163
9,801,609

소 계
24,327,977
28,972,866

합 계
295,220,442
372,577,942

연결재무제표에 대한 주석-계속

17. 퇴직급여제도

(1) 확정기여형 퇴직급여제도

연결회사는 종업원을 위하여 부분적으로 확정기여형 퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 연결회사의 의무는 별개의 기금에 고정 기여금을 납부하는 것이며, 종업원이 향후 지급받을 퇴직급여액은 기금 등에 납부한 기여금과 그 기여금에서 발생하는 투자수익에 따라 결정됩니다. 사외적립자산은 수탁자의 관리하에서 기금형태로 연결회사의 자산들로부터 독립적으로 운용되고 있습니다.

연결회사가 당기 및 전기 중 확정기여제도와 관련하여 비용으로 인식한 금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

확정기여형 퇴직급여비용

2,036,052

2,352,960

(2) 확정급여형 퇴직급여제도

연결회사는 종업원을 위하여 부분적으로 확정급여형 퇴직급여제도를 운영하고 있으며, 이 제도에 따르면 종업원의 퇴직시 근속 1년당 최종 3개월 평균급여에 지급률 등을 가감한 금액을 지급하도록 되어 있습니다. 사외적립자산과 확정급여채무의 보험수리적 평가는 예측단위적립방식을 사용하여 적격성이 있는 독립적인 보험계리법인에 의하여 수행되고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

가. 확정급여형 퇴직급여내역

당기말 및 전기말 현재 순확정급여부채로 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

기금이 적립된 제도에서 발생한 
 확정급여채무의 현재가치
158,749,666
190,538,130

사외적립자산의 공정가치
(142,991,371)
(171,284,835)

재무상태표에 인식하는 부채
15,758,295
19,253,295

나. 사외적립자산의 구성항목

당기말 및 전기말 현재 사외적립자산의 구성항목은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

이율보증형보험상품 등
106,239,476
120,577,922

기타
36,751,895
50,706,913

합 계
142,991,371
171,284,835

연결재무제표에 대한 주석-계속

다. 확정급여채무의 현재가치 변동내역

당기 및 전기 중 확정급여채무의 변동은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

기초금액
190,538,130
166,945,917

당기근무원가
16,550,950
18,688,160

이자비용
3,381,974
4,931,689

재측정요소 :
3,836,321
11,145,582

인구통계적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손익
-
(283,520)

재무적가정의 변동에서 발생하는 
 보험수리적손익
1,904,897
10,122,560

경험조정으로 인해 발생한 
 보험수리적손익
1,931,424
1,306,542

과거근무원가
(1,453,949)
-

사업결합으로 인수한 금액
-
858,997

급여지급액
(주1)

(54,101,545)
(12,036,606)

환율변동효과
(2,215)
4,391

기말금액
158,749,666
190,538,130

(주1)
당기 구조조정으로 인한 급여지급액이 포함되어있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

라. 사외적립자산의 현재가치 변동내역

당기 및 전기 중 사외적립자산의 변동은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

기초금액
171,284,835
143,191,231

사외적립자산의 이자수익
2,944,531
4,234,235

사외적립자산의 재측정요소
5,952
(1,556,952)

사용자 기여금
21,170,519
35,651,000

제도가입자의 기여금
-
-

급여지급액
(52,271,303)
(10,222,806)

기타
(143,163)
(11,873)

기말금액
142,991,371
171,284,835

마. 사외적립자산에서 발생된
이
자수익

당기 및 전기 중 사외적립자산에서 발생한

이
자수익은 다음과 같습니다

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

사외적립자산
이
자수익

2,950,483
2,677,283

연결재무제표에 대한 주석-계속

바. 당기손익으로 인식한 총비용

당기 및 전기 중 당기손익으로 인식한 비용 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

당기 근무원가
16,550,950
18,688,160

순이자원가
437,443
697,454

과거근무원가
(1,453,949)
-

합 계
15,534,444
19,385,614

사. 당기손익으로 인식한 계정과목

당기 및 전기 중 당기손익으로 인식한 비용을 포함하는 계정과목 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

매출원가
9,270,469
12,902,454

판매비와관리비
5,398,705
5,580,565

건설중인자산 및 개발비
865,270
902,595

합 계
15,534,444
19,385,614

연결재무제표에 대한 주석-계속

아. 기타포괄손익으로 인식한 확정급여제도의 재측정요소

당기 및 전기 중 기타포괄손익으로 인식한 확정급여제도의 재측정요소는 다음과같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

법인세차감전 재측정요소
(3,830,369)
(12,702,534)

법인세 효과
916,595
3,074,013

법인세차감후 재측정요소
(2,913,774)
(9,628,521)

한편, 당기
말 및 전
기말 현재 기타포괄손익으로 인식한 확정급여제도의 재측정요소의
누계액은
각
각

(-)49,9
79,373천
원

및
(-
)
47,060,199천원

입니다
.

자. 보험수리적 가정

당기말 및 전기말 현재 보험수리적평가를 위하여 사용된 주요 가정은 다음과 같습니다.

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

할인율
1.93%~3.26%
2.30% ~ 2.97%

미래임금 상승률
3.00%~4.43%
3.00% ~ 4.38%

차. 과거 5년간 역사적 정보

과거 5년간 순확정급여부채와 관련된 역사적정보는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.
2018.12.31.
2017.12.31.
2016.12.31.

확정급여채무의 현재가치
158,749,666
190,538,130
166,945,917
169,442,532
165,107,843

사외적립자산의 공정가치
(142,991,371)
(171,284,835)
(143,191,231)
(152,594,238)
(140,869,527)

제도의 과소적립액
15,758,295
19,253,295
23,754,686
16,848,294
24,238,316

연결재무제표에 대한 주석-계속

카. 민감도 분석

당기말 및 전기말 현재 주요 가정의 변동에 따른 확정급여채무의 민감도 분석은 다음과 같습니다.

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

금액 (단위:천원)
비율 (%)
금액 (단위:천원)
비율 (%)

할인율:

1% 증가
(10,115,750)
94%
(12,835,275)
93%

1% 감소
11,503,248
107%
14,662,624
108%

미래임금 상승률:

1% 증가
11,370,791
107%
14,513,732
108%

1% 감소
(10,203,074)
94%
(12,960,750)
93%

연결재무제표에 대한 주석-계속

18. 충당부채

당기 및 전기 중 충당부채 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

유동
비유동

복구충당부채
구조조정 
충당부채(주1)
기타충당부채(주2)
합계
복구충당부채
기타충당부채
합 계

기초금액
-
-
26,268,083
26,268,083
1,440,701
10,084,338
11,525,039

전입액
2,711,300
71,423,569
4,050,168
78,185,037
37,007
893,929
930,936

환입액
-
(1,485,172)
-
(1,485,172)
-
-
-

사용된 충당부채
(1,707,000)
(64,213,720)
(27,419,060)
(93,339,780)
-
(1,955,123)
(1,955,123)

유동성대체
-
-
404,709
404,709
-
(404,709)
(404,709)

환율변동효과
-
-
-
-
(89,742)
-
(89,742)

기말금액
1,004,300
5,724,677
3,303,900
10,032,877
1,387,966
8,618,435
10,006,401

(주1)

202
0년
2월
11일, 지배회사의 이사회는 군산공장 폴리실리콘 일부 생산 중단을 결의 및 공시하였
고, 이와 관련하여 지배회사는 당기 중 구조조정 충당부채로 인원구조조정에 따른 인건비 및 생산중단 관련비용 69,938,397천원을 구조조정 충당부채로 설정하였습니다.

(주2)

종속회사의 토양오염 정화의무에 대한 충당부채 금액이 포함되어 있습니다 (주석20 참조).

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

유동
비유동

충당부채
복구충당부채
기타충당부채
합 계

기초금액
2,473,295
1,356,236
7,824,901
9,181,137

충당부채 전입액(주1)
32,613,347
36,556
10,611,178
10,647,734

사용된 충당부채
(13,426,644)
-
(6,343,823)
(6,343,823)

충당부채 유동성대체
4,520,869
-
(4,520,869)
(4,520,869)

사업결합으로 인한 취득(주2)
-
-
2,512,951
2,512,951

환율변동효과
87,216
47,909
-
47,909

기말금액
26,268,083
1,440,701
10,084,338
11,525,039

(주1)

전기 중 종속회사인 (주)디씨알이는 토양오염 등으로 인한 토양 정화에 소요되는 금액을 추정하여 충당부채로 398억원을 인식하였습니다(주석 20 참조).

(주2)

전기 중 발생한 사업양수도거래에 따른 금액으로 구성되어 있습니다(주석 33 참조).

연결재무제표에 대한 주석-계속

19. 기타부채 

(1) 당기말 및 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

(기타유동부채)

선수금 (주1)

29,828,320
37,527,080

선수수익
31,014
33,937

예수금
5,331,705
6,313,397

기타
59,963
38,093

소 계

35,251,002

43,912,507

(기타비유동부채)

장기선수금 (주2,3)
16,978,797
51,468,467

기타
1,943,186
1,831,820

소 계
18,921,983
53,300,287

합 계
54,172,985
97,212,794

(주1)

2020년 12월, 지배회사의 거래처인 Yingli Solar (China) Co., Ltd.의
워크아웃 결
정
에 따
라
선수금
USD
20,921,178이 감소하였습니다.

(주2)

2020년 11월,
싱가포르 법원의 중재결정에 따라
지배회사의 거래처인 Renesola Zhejiang Ltd.의 장기선수금 USD 3,623,487이 감소하였습니다.

(주3)

2019년 9월 5일, 지배회사의 거래처인 Green Energy Technology Inc.의 청산 결정에 따라 장기선수금 USD 49,747,232이 감소하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 당기말 및 전기말 현재 선수금의 잔액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

제품 및 상품판매
46,796,807
88,995,547

용역매출
10,310
-

합 계
46,807,117
88,995,547

유동
29,828,320
37,527,080

비유동
16,978,797
51,468,467

합 계
46,807,117
88,995,547

(3) 선수금과 관련하여 당기 및 전기에 인식한 수익은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

제품 및 상품판매

9,938,722

54,149,610

연결재무제표에 대한 주석-계속

20. 우발부채 및 약정사항

(1) 견질제공된 어음ㆍ수표 현황

당기말 현재 연결회사가 견질로 제공한 어음ㆍ수표의 내용은 없습니다.

(2) 신용장개설 등 약정사항

당기말 및 전기말 현재 약정사항은 다음과 같습니다.

(원화단위:천원, 외화단위:USD)

구 분
통화
2020.12.31.
2019.12.31.
금융기관

L/C개설
USD
115,500,000
149,000,000
농협은행 외

당좌차월약정
KRW
4,000,000
4,000,000
신한은행

선물환거래약정
USD
28,500,000
46,700,000
한국산업은행 외

KRW
14,224,000
18,315,000

전자방식 외상매출채권
담보대출 발행약정
KRW
191,500,000
211,000,000
신한은행

단기회전 대출한도
USD
-
50,000,000
수출입은행

KRW
130,000,000
80,000,000
농협은행 외

동반성장론 결제제도 약정
KRW
60,000,000
60,000,000
신한은행

지급보증
USD
20,800,000
-
신한은행

KRW
5,000,000
5,000,000
농협은행

자금보충약정 (주1, 2)
KRW
160,000,000
160,000,000
한국산업은행 외

(주1)
동 자금보충약정은 지배회사가 현대오씨아이(주)를 대상으로 체결한 건입니다.

(주2)

현대오씨아이(주)를 대상으로 체결한 자금보충약정은 공동투자회사인 현대오일뱅크(주)(51%)와 지배회사(49%)가 보유한 지분율 비율대로 연대하여 자금보충하기로 약
정되
어 있
습
니다.

(3) 기술도입약정

연결회사는 신규사업 및 신제품 개발을 위하여 다양한 기술도입계약을 체결하고 있으며, 기술도입 대가는 매년 일정금액 또는 순매출액의 일정비율로 지급하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(4) CPS Energy 관련 협약

2012년 7월 23일,
종속회사인 OCI Solar Power LLC와 CPS(City Public Service ofSan Antonio)는 400MW의 태양광 발전소를 2013년부터 2017년까지 5단계에 걸쳐 건설하기로 하는 계약을 맺었습니다. 완공 후 생산되는 전력은 계약서에서 정한 가격에 따라 CPS에 공급되어지며, CPS는 계약에 따라 향후 태양광 발전소를 구매할 옵션을 보유하고 있습니다. 한편, 동 계약에 따라 종속회사인 OCI Solar Power LLC는 해당 지역에 약정된 일자리 창출 및 설비 투자를 단계별로 시행하여야 합니다. 일정의 미준수 등으로 계약이 해지될 경우, 종속회사인 OCI Solar Power LLC는 계약에 정한 손해배상금을 부담해야 합니다.

(5) 장기구매계약 및 장기공급계약

당기말 현재 선수금 일부 및 장기선수금
중

3
2,953,179
천원
은 지배회
사의 폴리실리콘 장기공급계약과 관련된 선수금입니다.
연결대상 종속
회사인 OCI스페셜티(주)는 (주)신성이엔지등과 웨이퍼 품목에 대하여 장기공급계약을 체결하였으며, 이와 관련
하
여
선수금
658,440천원 및
장기선수
금

7,806,294천원
을

계상하고 있습
니
다

.

한편
, 2018년 2월, 지배회사는 관계기업인 현대
오씨아이(주)와 현대오씨아이(주)가 생산한 카본블랙을 구매하는 계약(계약기간 20년)을 맺었습
니다.

지배회사는 OCI Vietnam Co., Ltd.가 공급하는 제품에 대한 납기 및 품질에 대하여 고객사에게 계약이행보증을 하고 있습니다.

지배회사와 (주)포스코케미칼은 지배회사가 관계기업인 (주)피앤오케미칼의 생산 제품 중 공업용 수량에 대해 3년간 정해진
수량을 판매 대행
하는 약정
을 맺었습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(6) 파생상품

당기말 현재 연결회사의 미결제된 통화선도계약 내역은 다음과 같습니다.

거래처
거래건수
매도금액
매수금액
약정환율

신한은행
7
USD
13,529,698
-
-
1,082.50 ~ 1,106.30

농협은행
5
USD
8,748,053
-
-
1,089.75 ~ 1,119.40

국민은행
1
USD
1,657,190
-
-
1,088.51

Standard Chartered 
BankMalaysia Berhad
1
-
-
USD
45,000,000
USD/MYR 4.1170

합 계
14
USD
23,934,941
USD
45,000,000

(7) 부산석회 매립 등과 관련한 우발부채

지배회사는 친환경적이며 쾌적한 공장 및 인천지역발전에 기여하기 위하여 분할 전인 2004년도에 생산중단한 소다회 제품의 부산물인 부산석회를 인천공장 구역내 유수지에 매립하여 원상회복하기로 2003년 12월 31일 인천광역시 등과 합의하였으며,동 부산석회 매립공사가 상당부분 진행되었습니다. 지배회사는 부산석회와 관련된 비용추정액을 복구손실충당부채로 계상하였으며, 분할기일인 2008년 5월 1일까지 지출하고 남은 잔액을 신설회사인 (주)디씨알이로 승계하였습니다. 

한편, 지배회사는 폐석회 처리와 관련한 비용은 분할계약서에 따라 지배회사가 부담
하기로 하였고, 이에 따라 폐석회처리 의무자인 (주)디씨알이는 관련비용 발생시 지배회사에게 (주)디씨알이로의 전액 변제를 청구하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(8) 발전소 건설과 관련한 우발부채

종속회사 OCI SE(주)는 2013년 9월 30일 두산중공업과 '새만금집단 에너지시설 건설공사'에 관한 도급계약을 체결하여 발전소 건설을 진행하였습니다. 본 계약은 새만금 산업지구 내에 열병합발전소를 건설하는 내용으로서, 설계, 구매, 시공 등을 일괄하는 EPC 턴키 방식의 계약으로 총 도급
금액
은
458,500백만원
입니
다
.

2016년 1분기
중 해당 발전소의 건설이 완료됨에 따라 종속회사는 도급계약에 따른 도급금액 전액을 두산중공업 측에 지급완료 하였으나, 추가공사비 지급과 관련한 두산중공업 측의 주장이 제기되었습니다. 당기말 현재 두산중공업 측에서 제기한 공사대금 청구의 소
(소송
가액

44,579백만원
)가
전
주지
방법원 군산지원에 계류 중에 있으며, 현재로서는 동 소송의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

(9) 특허권침해금지 소송과 관련한 우발부채

2017년 2월 독일의 화학회사 Wacker Chemie AG는 지배회사를 상대로 특허권침해금지 등 소송을 제기하며 특허권 침해 행위 금지, 특허권을 침해하는 방법으로 생산된 제품의 폐기, 손해배상금 1억원 지급 등을 요구
하였고, 지배회사는 특허권을 침해한 사실이 없음을 적극적으로 소명하였습니다. 2019년 11월 1일, 1심 법원인 서울중앙지방법원에서 원고(Wacker Chemie AG) 패소 판결을 선고하였으며, 2019년 11월 21일, Wacker Chemie AG가 1심 판결에 대해 항소하였습니다. 현재 2심 소송이 특허법원에 계류 중이며, 동 소송의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(10) OCI Solar San Antonio 6 LLC 매각과 관련한 우발부채

지
배회사는 종속회사인 OCI Solar Power LLC가 그 종속회사인 OCI Solar San Antonio 6 LLC를 매각하는 것과 관련하여, 2027년까지 매수자에게 총 매각금액 USD 386,966,362를 한도로 하여,
지분매매
계약서상 진술 및 보장과 확약사항 위반으로 인해 발생하는 손해, 발전소의 일정 성능 미달 시 그에 대한 배상, 투자세액공제 혜택을받지 못할 경우에 대한 세무 손실액 배상 등에 대하여 종속회사인 OCI Enterprises Inc.와 연대보
증을 제공하고 있습니다.

(11) OCI Solar TRE Holding LLC 매각과 관련한 우발부채

지배회사는 종속회사인 OCI Solar Power LLC가 그 종속회사인 OCI Solar TRE Holding LLC를 매각하는 것과 관련하여, 2027년까지 매수자에게 총 매각금액 USD 90,379,535를 한도로 하여,

지분매매계약서상 진술 및 보장과 확약사항위반으로 인해 발생하
는 손해, 발전소의 일정 성능 미달 시 그에 대한 배상 등에 대하여 종속회사인 OC
I Enterprises Inc.와 연대보증을 제공하고 있습니다.

(12)

OCIM Sdn. Bhd.
와 관련한 우발부채

지배회사는
OCIM Sdn. Bhd.
가 가지고 있는 전기공급계약상 모든 의무에 대해서 현지의 전기공급회사에게 계약이행보증을 하고 있으며,
이를 위하여 제공한 계약이행보증금액은

MYR
2,055,233,123

입니다.

(13) (주)디씨알이와 관련한 우발부채

종속회사 (주)디씨알이가 보유중인 토지에 대하여 향후 토양오염에 대한 정화비용이 추가로 발생될 수 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(14) 투자금반환 소송과 관련한 우발부채

2020년 9월 SGC에너지 주식회사는 지배회사를 상대로 열공급계약해지에 따른 미회수 투자금 65,949,127,000원을 지급하라는 조정신청을 하였습니다. 이에 지배회사는 위 조정신청에 대해 금원을 지급할 의무가 없음을 적극적으로 소명할 예정입니다. 현재 위 조정 사건이 서울중앙지방법원에 계류 중이며, 동 사건의 진행결과를 예측할 수 없습니다. 

(15) 사외적립자산과 관련한 우발부채 

2020년 7월 14일, 지배회사의 사외적립자산 중
2020년
7월 31일 만기인 81억원(원금)에 대해 상환금 지급연기 안내를 받았고 현재까지 투자금을 회수하지 못하였으며 , 아직까지 환매연기에 대한 명확한 사유와 향후 처리계획을 전달받지 못한 상태입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

21. 자본

(1) 자본금 및 기타불입자본

지배회사가 발행할 주식의 총수는 100,000,000주이고 1주의 금액은 5,000원이며, 당기 및 전기 중 자본금 및 기타불입자본의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:주, 천원)

구분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

보통주
기타불입자본

주식수
자본금(주1)
주식발행초과금
기타자본잉여금

기초금액
23,849,371
127,246,855
734,532,524
51,023,382

관계기업투자자본변동
-
-
-
10,548

기말금액
23,849,371
127,246,855
734,532,524
50,920,120

(주1)

발행주식 액면 총액은 119,246,855천원으로 이익소각으로 인하여 납입자본금과 상이합니다.

(전기)

(단위:주, 천원)

구분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

보통주
기타불입자본

주식수
자본금(주1)
주식발행초과금
기타자본잉여금

기초금액
23,849,371
127,246,855
734,532,524
51,023,382

종속회사의 유상증자
-
-
-
(57,175)

동일지배하의 사업결합
-
-
-
(56,635)

기말금액
23,849,371
127,246,855
734,532,524
50,909,572

(주1)

발행주식 액면 총액은 119,246,855천원으로 이익소각으로 인하여 납입자본금과 상이합니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 이익잉여금

당기말 및 전기말 현재 이익잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분
2020.12.31.
2019.12.31.

법정적립금(주1)
39,215,356
38,415,156

임의적립금
1,194,364,355
1,920,796,531

재평가적립금(주2)
415,932,404
415,932,404

확정급여제도의 재측정요소
(49,979,373)
(47,060,199)

미처분이익잉여금
(144,689,290)
(623,997,933)

합 계
1,454,843,452
1,704,085,959

(주1)
법정적립금은 전액 이익준비금입니다. 상법상 이익준비금은 회사가 자본금의50%에 도달할 때까지 매결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 적립하도록 되어 있습니다. 동 이익준비금은 자본금의 결손보전에 충당하는 경우 외에는 처분하지 못합니다.

(주2)
재평가적립금은 1982년 1월 1일 이전에 발생한 21,895,743천원과 1996년 1월 1일을 기준일로 실시한 자산재평가에 따라 발생한 재평가차액 417,958,834천원 중 자산재평가세납부후 잔액 405,416,941천원에서 1996년 자본전입액10,764,215천원 및 재평가후 1년 이내에 매각한 자산으로 인하여 감소한 재평가차액 616,065천원을 차감한 금액입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 기타자본구성요소
 
당기말 및 전기말 현재 기타자본구성요소의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

자기주식 (주1)
(7,007,798)
-

해외사업환산손익
(19,503,459)
17,528,365

관계기업및공동기업투자자본변동
9,879
1,402,564

합 계
(26,501,378)
18,930,929

(주1)

지배회
사
는
주
가안정 및 주주가치 제고를 위하여 계약금액 200억원, 계약기간 2020년3월 20일부터 2021년 3월 19일까지로 하는 자기주식취득 신탁계약을 체결하였으며, 당기말 현재 보통주 197,267주를 시가로 취득하여 보유하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

22. 매출액

당기 및 전기 중 발생한 매출액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. 
~2020.12.31.
2019.1.1. 
~2019.12.31.

한 시점에 인식하는 수익

제품매출
1,795,350,400
2,365,580,349

상품매출
164,358,777
191,228,495

임가공수입
27,412,604
31,671,080

기간에 걸쳐 인식하는 수익

임대수익
4,359,519
5,129,413

용역매출
4,682,743
8,734,918

기타매출
6,352,735
2,797,949

합 계
2,002,516,778
2,605,142,204

연결재무제표에 대한 주석-계속

23. 매출원가 및 판매비와관리비

(1) 매출원가 

당기 및 전기 중 발생한 매출원가는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. 
~2020.12.31.
2019.1.1. 
~2019.12.31.

제품매출원가(주1,2)
1,688,885,125
2,352,102,145

상품매출원가
150,562,550
172,922,333

임가공원가(주1,2)
25,405,741
26,599,160

임대원가
4,040,323
4,537,940

용역원가
3,817,819
7,515,668

기타매출원가
1,283,861
1,432,637

합 계
1,873,995,419
2,565,109,883

(주1)

당기 중 지배회사가 소유하고 있는 무상할당 탄소배출권을 매각하여 제품매출원가에서 2,216,515천원을, 임가공원가에서 9,774천원을 차감하였고, 종속회사 OCI SE(주)가 소유하고 있는 무상할당 탄소배출권을 매각하여 제품매출원가에서 19,506,871천원을 차감하였습니다.

(주2)

전기 중 지배회사가 소유하고 있는 무상할당 탄소배출권을 매각하여 제품매출원가에서 22,698,359천원을, 임가공원가에서 158,627천원을 차감하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 판매비와관리비 

당기 및 전기 중 발생한 판매비및관리비는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. 
~2020.12.31.
2019.1.1. 
~2019.12.31.

급여
53,125,089
56,846,613

퇴직급여
12,921,752
7,824,767

복리후생비
7,732,728
7,997,437

여비교통비
946,214
2,641,670

감가상각비
7,663,081
8,375,770

무형자산상각비
3,468,341
2,831,326

경상개발비
22,353,336
23,692,349

수수료
13,415,465
16,188,938

운반비
56,960,245
52,854,034

판매경비
9,425,935
5,451,578

대손상각비(환입)
(3,037,384)
5,302,518

기타
29,691,632
30,630,329

합 계
214,666,434
220,637,329

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 비용의 성격
별 분류

당기 및 전기 중 발생한 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. 
~2020.12.31.
2019.1.1. 
~2019.12.31.

제품과 재공품의 변동
62,568,694
29,390,100

원재료 및 유틸리티 등의 사용액
1,324,074,362
1,899,459,527

상품의 판매
226,069,379
276,489,176

기타원가
33,171,895
33,767,461

종업원급여
247,121,942
215,978,180

감가상각비 및 무형자산상각비
138,260,311
310,698,888

운반비
61,013,999
56,276,424

지급수수료 및 판매수수료
37,619,434
36,235,927

기타
66,076,793
76,483,500

소 계
2,195,976,809
2,934,779,183

연결조정
(107,314,956)
(149,031,971)

조정 후 계
2,088,661,853
2,785,747,212

연결재무제표에 대한 주석-계속

24. 기타수익 및 기타비용

(1) 금융수익

당기 및 전기 중 발생한 금융수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. 
~2020.12.31.
2019.1.1. 
~2019.12.31.

이자수익
11,307,483
16,923,689

배당금수익
393,094
302,464

당기손익공정가치측정금융자산평가이익
17,758,108
187,733

당기손익공정가치측정금융자산처분이익
10,095,543
-

외환차익
26,975,759
38,325,525

외환환산이익
16,819,515
7,611,626

파생상품거래이익
5,687,273
4,087,152

파생상품평가이익
301,483
1,222,920

합 계
89,338,258
68,661,109

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 금융비용

당기 및 전기 중 발생한 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. 
~2020.12.31.
2019.1.1. 
~2019.12.31.

이자비용
47,506,901
54,828,482

당기손익공정가치측정금융자산평가손실
-
9,498,335

당기손익공정가치측정금융자산처분손실
1,071,087
-

외환차손
29,221,411
36,774,757

외화환산손실
9,004,673
7,929,755

파생상품거래손실
7,207,610
9,823,508

파생상품평가손실
370,224
410,503

기타금융비용
608,749
894,311

합 계
94,990,655
120,159,651

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 기타영업외수익

당기 및 전기 중 발생한 기타영업외수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. 
~2020.12.31.
2019.1.1. 
~2019.12.31.

유형자산처분이익
7,736,436
803,911

무형자산처분이익
36,364
253,526

유형자산손상차손환입
2,782,303
7,970,305

무형자산손상차손환입
76,435
-

투자부동산처분이익(주1)
11,089,272
-

수수료수익
-
5,681

대손충당금환입

2,733

5,934

자산수증이익
-
184,960

채무면제이익(주2)
651
3,378,560

관계기업투자처분이익
571,554
5,348

잡이익
9,883,118
5,658,636

합 계
32,178,866
18,266,861

(주1)

당기 중 지배회사는 강남빌딩 관련 토지 및 건물을 매각하였습니다(주석 13 참조).

(주2)

2019년 9월 5일, 거래처인 Green Energy Technology Inc.의 청산 결정과 관련하여 선수금 잔액 USD 3,031,185.90을 채무면제이익으로 인식하였습니다(주석 19 참조).

연결재무제표에 대한 주석-계속

(4) 기타영업외비용

당기 및 전기 중 발생한 기타영업외비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. 
~2020.12.31.
2019.1.1. 
~2019.12.31.

기타의대손상각비(환입)
4,840,406
235,624

재고자산감모손실
51,767
-

유형자산손상차손(주1,2)
263,018,360
763,693,478

무형자산손상차손(주3)
2,409,264
26,071

기타자산손상차손
-
60,646

매각예정자산
손상차손

463,111
-

유형자산처분손실
2,365,885
16,110,157

무형자산처분손실
44,503
9,515

복구손실
1,390,448
-

기부금
338,938
525,735

관계기업투자주식처분손실
-
97,802

잡손실(주4)
22,942,509
15,435,068

합 계
297,865,191
796,194,096

(주1)

지배회사는 2020년 2월 11일
생산중단 결정된 군산공장 폴리실리콘 일부 생산시설과 2016년 5월 3일 투자 철회 공시
되어 건설중인자산에 포함된
시설을 변화된 사업환경에 기초하여 재검
토
한 결과 회수가능액이 장부금액에서 중요하게 미달하여 245,436,9
03천원의 손상차손이 포함되어 있습니다. 종속회사인 OCI China Co., Ltd.는 그의 종속회사인 Tangshan OCI Chemical Co.Ltd. 및 Shandong OCI Co., Ltd.의 사업에서 자산손상 징후가 존재하여
7,720,083
천원을 유형자산손상차손으로 인식하였습니다.

(주2)
전기 중 지배회사는 폴리실리콘 사업부의 유형자산에 대한 경제성 평가를 수행하였으며 폴리실리콘 가격하락, 시장수요공급 상황 등을 고려할 때 지속적인 수익 창출 가능성은 높지 않다고 판단하여 관련 시설 일부의 가동중단을 결정하였습니다. 이를 기초로 지배회사는 개별자산에 대한 회수가능가액을 추정하여 손상평가를 수행하였습니다. 폴리실리콘 사업부의 유형자산에 대한 손상평가 결과 회수가능액이 장부금액에서 중요하게 미달하여 746,277,139천원의 손상차손을 인식하였습니다.

(주3)

당기 중 지배회사는 사업중단 의사결정으로 인해, 관련 개발비에 대해서 2,368,915천원의 손상차손을 인식하였습니다.

(주4)
전기 중 종속회사인 (주)디씨알이는 토양오염 등으로 인한 토양 정화에 소요되는 비용을 추정하여 충당부채로 85억원을 인식하였습니다(주석 20 참조).

연결재무제표에 대한 주석-계속

25. 법인세이익 및 이연법인세자산ㆍ부채

(1) 법인세
이익

당기와 전기의 법인세이익은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.
~2020.12.31.
2019.1.1.
~2019.12.31.

(1) 당기법인세비용(이익)
(16,107,676)
18,937,664

당기법인세부담액
(환급액)

(522,847)
16,232,324

과거기간의 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정액
(15,584,829)
2,705,340

(2) 이연법인세이익
(83,798,607)
(228,112,675)

일시적차이의 발생 및 소멸로 인한 금액
(83,798,607)
(228,112,675)

(3) 기타포괄손익으로 반영된 법인세
916,595
3,074,013

확정급여제도의 재측정요소

916,595
3,074,013

(4) 총 법인세이익((1)+(2)+(3))
(98,989,688)
(206,100,998)

계속영업 법인세이익
(98,989,688)
(206,101,602)

중단영업 법인세비용
-
604

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 법
인세
이익
과 회계이익의 관계

당기와 전기의 법인세이익과 회계이익과의 관계
는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.
~2020.12.31.
2019.1.1.
~2019.12.31.

법인세비용차감전순손실
(350,153,735)
(1,013,487,474)

계속영업 법인세비용차감전순손실
(350,121,277)
(1,012,232,928)

중단영업 법인세비용차감전순손실
(32,458)
(1,254,546)

적용세율에 따른 세부담액(주1)
(84,004,318)
(239,635,964)

조정사항 :

법인세 부과가 면제되는 수익의 효과
(3,681,744)
(2,903,484)

과세소득에서 차감되지 않는 비용의 효과
2,397,045
1,969,011

과거기간의 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정액
(15,584,829)
2,705,340

과거에 인식하지 못한 일시적 차이의 당기 인식으로 인한 효과
(6,482,559)
-

이연법인세자산으로 인식되지 않은 효과
6,832,799
30,692,590

기타(세율차이 등)
1,533,918
1,071,509

법인세이익
(98,989,688)
(206,100,998)

계속영업 법인세이익
(98,989,688)
(206,101,602)

중단영업 법인세비용
-
604

(주1)
지배회사와 각 종속회사의 적용세율에 따른 세부담액을 합계한 금액입니다.

(3) 자본에 직접 반영되는 법인세

당기와 전기의 자본에 직접 반영되는 법인세는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.01.01 ~ 2020.12.31
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

이익잉여금

확정급여제도의 재측정요소
916,595
3,074,013

자본에 직접 반영된 법인세비용
916,595
3,074,013

연결재무제표에 대한 주석-계속

(4) 이연법인세 변동내역

당기와 전기의 이연법인세의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

기초금액
당기손익 반영
자본에 직접반영
환율변동효과
기말금액

손실충당금
3,997,329
(46,369)
-
(2,418)
3,948,542

감가상각비
(44,720,015)
(2,133,266)
-
3,636,142
(43,217,139)

무형자산상각비
6,174,942
(768,599)
-
(325,931)
5,080,412

확정급여부채
2,475,938
(1,610,231)
916,595
(5,826)
1,776,476

당기손익공정가치측정금융
 자산평가손익
3,524,374
(3,577,458)
-
-
(53,084)

파생상품평가손익
(286,281)
221,566
-
-
(64,715)

압축기장충당금
(176,400,093)
2,706,232
-
-
(173,693,861)

당기손익공정가치측정금융자산
914,533
(547,052)
-
-
367,481

관계기업및공동기업 등
(2,418,482)
(662,253)
-
56,792
(3,023,943)

유가증권
179,919,751
(2,007,369)
-
-
177,912,382

토지
16,669,053
737,748
-
-
17,406,801

미지급비용
(2,340,387)
(271,729)
-
188,348
(2,423,768)

유무형자산손상차손
283,174,980
42,977,615
-
(2,345,183)
323,807,412

세무상결손금
41,073,321
18,826,503
-
(96,688)
59,803,136

이월세액공제
7,466,090
17,605,956
-
(1,037,953)
24,034,093

기타
20,021,768
11,238,576
-
124,859
31,385,203

합 계
339,246,821
82,689,870
916,595
192,142
423,045,428

이연법인세자산
339,803,608

427,190,167

이연법인세부채
(556,787)

(4,144,739)

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

기초금액
당기손익 반영
자본에 직접반영
환율변동효과
기말금액

손실충당금
2,862,883
1,132,707
-
1,739
3,997,329

감가상각비
(33,869,276)
(8,853,933)
-
(1,996,806)
(44,720,015)

무형자산상각비
6,778,246
(815,038)
-
211,734
6,174,942

확정급여부채
2,739,407
(3,337,482)
3,074,013
-
2,475,938

당기손익공정가치측정금융
 자산평가손익
1,277,696
2,246,678
-
-
3,524,374

파생상품평가손익
(21,507)
(264,774)
-
-
(286,281)

압축기장충당금
(175,653,633)
(746,460)
-
-
(176,400,093)

당기손익공정가치측정금융자산
928,533
(14,000)
-
-
914,533

관계기업및공동기업 등
(7,717,685)
5,318,389
-
(19,186)
(2,418,482)

유가증권
179,919,751
-
-
-
179,919,751

토지
16,669,053
-
-
-
16,669,053

미지급비용
(723,896)
(1,549,867)
-
(66,624)
(2,340,387)

유무형자산손상차손
98,670,032
183,177,956
-
1,326,992
283,174,980

세무상결손금
6,133,038
34,563,043
-
377,240
41,073,321

이월세액공제
7,776,330
(523,852)
-
213,612
7,466,090

기타
5,365,173
14,758,141
-
(101,547)
20,021,768

합 계
111,134,145
225,091,508
3,074,013
(52,846)
339,246,821

이연법인세자산
114,847,158

339,803,608

이연법인세부채
(3,713,013)

(556,787)

연결재무제표에 대한 주석-계속

(5) 당기말 및 전기말 현재 이연법인세자산(부채)으로 인식되지 아니한 일시적차이는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

(차감할 일시적 차이)

투자소득공제
3,508,603,583
2,850,735,141

유형자산 등
520,300,644
425,904,767

세무상결손금
328,398,041
339,729,843

종속기업투자주식
175,547,104
157,996,795

(가산할 일시적 차이)

종속기업투자주식
(268,115,947)
(290,278,403)

투자소득공제는 종속회사인 OCIM Sdn. Bhd.과 ELPION Silicon Sdn. Bhd.의 설비투자에 따른 소득공제이나, 미래예상과세소득을 고려한 자산의 실현 가능성이 높지 않아 이연법인세자산을 인식하지 아니하였습니다.

유형자산 등은 종속회사인 OCIM Sdn. Bhd.과 ELPION Silicon Sdn. Bhd.의 공제 가능한 손상차손 또는 감가상각비 금액 등이나, 미래예상과세소득을 고려한 자산의 실현 가능성이 높지 않아 이연법인세자산을 인식하지 아니하였습니다. 

세무상결손금 중 종속회사인 OCIM Sdn. Bhd. 및 ELPION Silicon Sdn. Bhd.의 미사용 세무상결손금은 미래예상소득을 고려한 자산의 실현가능성이 높지 않아 이연법인세자산을 인식하지 아니하였습니다. 세무상결손금 중 종속회사인 (주)디씨알이의 미사용 세무상결손금은 연결납세 도입 이전에 발생한 세무상결손금이므로 이연법인세자산을 인식하지 아니하였습니다. 

지배회사는 해당 종속기업투자주식에 대하여 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸되지 않을 가능성이 높기 때문에, 해당 일시적차이에 대하여 이연법인세자산(부채)을 인식하지 아니하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

26. 주당손익

(1) 계속영업과 중단영업 기본주당손익

(단위:원)

구 분
2020.1.1. 
~2020.12.31.
2019.1.1. 
~2019.12.31.

지배회사지분 순손실
(246,150,678,002)
(794,376,479,081)

가중평균유통주식수
23,711,517
23,849,371

기본주당지배회사지분순손실
(10,381)
(33,308)

가중평균유통주식수의 산출근거는 다음과 같습니다. 

(당기)

구 분
유통주식수(주)
가중치
적수

2020.1.1.
~2020.12.31.
2020.1.1.
~2020.12.31.

전기이월
등

23,711,517
366
8,678,415,343

합 계
23,711,517
366
8,678,415,343

(
당기) 가중평균유
통
보
통주식수는 발행주식수를 유통기간으로 가중평균하여 산정하였으며, 취득시점 이후부터 매각시점까지의 기간동안 보유한 자기주식은 유통보통주식수에 포함하지 않았습니다.

(전기)

구 분
유통주식수(주)
가중치
적수

2019.1.1.
~2019.12.31.
2019.1.1.
~2019.12.31.

전기이월
23,849,371
365
8,705,020,415

합 계
23,849,371
365
8,705,020,415

(전기) 가중평균유통주식수 :

8,705,020,415 ÷ 365일 = 23,849,371

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 계속영업과 중단영업 희석주당손익

지배회사는 잠재적보통주가 없으므로 계속영업과 중단영업 희석주당손익이 계속영업과 중단영업 기본주당손익과 동일합니다.

(3) 계속영업 기본주당손익

(단위:원)

구 분
2020.1.1. 
~2020.12.31.
2019.1.1. 
~2019.12.31.

지배회사지분 계속영업순손실
(246,125,337,546)
(793,396,582,925)

가중평균유통주식수
23,711,517
23,849,371

계속영업기본주당지배회사지분순손실
(10,380)
(33,267)

연결재무제표에 대한 주석-계속

가중평균유통주식수의 산출근거는 다음과 같습니다. 

(당기)

구 분
유통주식수(주)
가중치
적수

2020.1.1.
~2020.12.31.
2020.1.1.
~2020.12.31.

전기이월 등
23,711,517
366
8,678,415,343

합 계
23,711,517
366
8,678,415,343

(
당기) 가중평균유
통
보
통주식수는 발행주식수를 유통기간으로 가중평균하여 산정하였으며, 취득시점 이후부터 매각시점까지의 기간동안 보유한 자기주식은 유통보통주식수에 포함하지 않았습니다.

(전기)

구 분
유통주식수(주)
가중치
적수

2019.1.1.
~2019.12.31.
2019.1.1.
~2019.12.31.

전기이월
23,849,371
365
8,705,020,415

합 계
23,849,371
365
8,705,020,415

(전기) 가중평균유통주식수 :
8,705,020,415 ÷ 365일 = 23,849,371

(4) 계속영업 희석주당손익

지배회사는 잠재적보통주가 없으므로 계속영업 희석주당손익이 계속영업 기본주당손익과 동일합니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

27. 특수관계자 거래

(1) 당기말 현재 특수관계자 현황은 다음과 같습니다.

구 분
회사명

관계기업 및 
공동기업
(주)OCI-Ferro, 행복도시태양광발전소(주), 현대오씨아이(주),
Sun Action Trackers LLC, 비앤오바이오(주), (주)에스엔바이오사이언스, 
Philko Peroxide Corporation, Philko-Chem Logistics, Inc., (주)피앤오케미칼

기타특수관계자
(주1)
(주)유니드글로벌상사, (주)유니드, (주)유니드엘이디

기타특수관계자
(주1,2)
SGC에너지(주), SGC이테크건설(주), SGC솔루션(주),
SGC그린파워(주), SGC디벨롭먼트(주)

(주1)

기타특수관계자는 한국채택국제회계기준 제1024호문단 9 에서 정의하는 특수관계자에는 해당하지 않으나, 공정거래위원회가 지정한 대규모기업집단 소속회사간의 거래는 특수관계자간 거래내역으로 주석공시하는 것이 타당하다는 증권선물위원회의 의결사항에 따라 공시하고 있습니다.

(주2)
당기 중 분할합병으로 인하여 기존의 기타특수관계자가 다음과 같이 변경되었습니다.
(주)이테크건설은 SGC이테크건설(주)으로 사명을 변경하였고, 군장에너지(주)는 구,삼광글라스(주)에 흡수합병되어 소멸되었고, SGC솔루션(주)는 구,삼광글라스에서 물적분할되어 신규 설립되었고, 구,삼광글라스(주)는 군장에너지(주) 및 (주)이테크건설의 투자부문을 흡수합병하고 SGC에너지(주)로 사명을 변경하였고, 에스엠지에너지(주)는 SGC그린파워(주)로 사명을 변경하였고, 에스지개발(주)는 SGC디벨롭먼트(주)로 사명을 변경하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 당기 및 전기 중 발생한 연결회사와 특수관계자의 주요 거래내역은 다음과 같습니다. 연결회사간의 거래는 연결시 제거되었으며, 주석으로 공시되지 않습니다.

(당기)

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2020.1.1. ~ 2020.12.31.

수익 등
비용 등

매출
기타수익
합계

상품,
원재료매입 등

기타비용
합계

관계기업 및 공동기업
(주)OCI-Ferro
91,268
791
92,059
-
-
-

현대오씨아이(주)
11,530,906
-
11,530,906
11,630,566
-
11,630,566

Philko Peroxide Corporation
1,791,642
2,379
1,794,021
-
-
-

Philko-Chem Logistics, Inc.
422,581
-
422,581
-
-
-

비앤오바이오(주)
26,184
-
26,184
-
-
-

(주)피앤오케미칼
1,767,572
9,479,511
11,247,083
-
-
-

기타
특수관계자
삼광글라스(주)
4,485,433
-
4,485,433
-
41,575
41,575

(주)유니드글로벌상사 (주1)

102,928,810
-
102,928,810
17,073,244
-
17,073,244

(주)이테크건설
162,753
-
162,753
-
-
-

군장에너지(주)
25,673
1,978,137
2,003,810
-
23,028,553
23,028,553

(주)유니드
456,811
-
456,811
1,811,627

1,811,627

에스엠지에너지(주)
17,200
-
17,200
-
-
-

SGC솔루션(주)
813,283
-
813,283
-
9,062
9,062

SGC이테크건설(주)
40,967
-
40,967
-
-
-

SGC그린파워(주)
200
-
200
-
-
-

SGC에너지(주)
1,720
425,280
427,000
-
4,329,865
4,329,865

합계
124,563,003
11,886,098
136,449,101
30,515,437
27,409,055
57,924,492

(주1)

지배회사는 한국채택국제회계기준 제1115호의 '본인 대 대리인의 고려사항'에 따라 (주)유니드글로벌상사와의 매출을 순액으로 인식하고 있으나, 동 주석의 주요거래 내역은 총액으로 표시하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기)

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

수익 등
비용 등

매출
배당금수익
기타수익
합계

상품,
원재료매입 등

기타비용
비용합계

관계기업 및 공동기업
현대오씨아이(주)
8,322,764
-
-
8,322,764
26,906,520
-
26,906,520

(주)OCI-Ferro
211,126
-
-
211,126
-
-
-

비앤오바이오(주)
26,184
-
-
26,184
-
-
-

Philko Peroxide Corporation
2,699,532
-
-
2,699,532
-
-
-

Philko-Chem Logistics, Inc.
344,132
-
-
344,132
-
-
-

행복도시태양광발전소㈜
14,593
-
-
14,593
-
-
-

기타
특수관계자
삼광글라스(주)
5,407,539
-
-
5,407,539
-
147,116
147,116

(주)유니드글로벌상사
119,463,865
-
-
119,463,865
12,169,638
-
12,169,638

(주)유니드
469,342
-
-
469,342
2,432,887
-
2,432,887

(주)이테크건설
197,514
-
10,685
208,199
-
-
-

군장에너지(주)(주1)
20,189
-
5,197,264
5,217,453
267,420
55,083,435
55,350,855

합계
137,176,780
-
5,207,949
142,384,729
41,776,465
55,230,551
97,007,016

(주1)
(주)쿼츠테크는 당기 중 군장에너지(주)에 흡수합병되었습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 당기말 및 전기말 현재 발생한 연결회사와 특수관계자의 거래에서 발생한 채권, 채무의 내역은 다음과 같습니다. 연결회사간의 거래는 연결시 제거되었으며, 주석으로 공시되지 않습니다.

(당기말)

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
채권 등
채무 등

매출채권
기타채권
채권등 합계
매입채무
기타채무
채무등 합계

관계기업 및 공동기업
현대오씨아이(주)
666,555
-
666,555
23,146,732
30,381
23,177,113

Philko Peroxide Corporation
388,057
-
388,057
-
-
-

Philko-Chem Logistics, Inc.
53,856
-
53,856
-
-
-

비앤오바이오(주)
2,400
-
2,400
-
-
-

(주)피앤오케미칼
131,901
-
131,901
-
-
-

(주)OCI-Ferro
5,736
-
5,736
-
-
-

기타 
특수관계자
SGC솔루션(주)
1,320,615
-
1,320,615
-
5,878
5,878

(주)유니드글로벌상사
20,344,666
-
20,344,666
6,095,967
148,440
6,244,407

SGC이테크건설(주) (주1)
15,812
24,093,964
24,109,776
-
26,269
26,269

SGC에너지(주) (주2)
950
35,234,234
35,235,184
-
2,344,402
2,344,402

(주)유니드 (주3)
38,726
47,552,000
47,590,726
364,808
-
364,808

SGC그린파워(주)
110
-
110
-
-
-

합 계
22,969,384
106,880,198
129,849,582
29,607,507
2,555,370
32,162,877

(주1)

연결회사는 SGC이테크건설㈜와 부동산매매계약을 체결하여 총 매매대금 88,942,000천원 중 24,000,000천원을 지급하였습니다.

(주2)
연결회사는 SGC에너지(주)와 부동산매매계약을 체결하여 총 매매대금 110,000,000천원 중 전기에 30,000,000천원을, 
당기에 5,000,000천원을 지급하였습니다.

(주3)
연결회사는 ㈜유니드와 부동산매매계약을 체결하여 총 매매대금 91,106,832천원 중 47,552,000천원을 지급하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기말)

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
채권 등
채무 등

매출채권
기타채권
채권등 합계
매입채무
기타채무
채무등 합계

관계기업 및 공동기업
현대오씨아이(주)
666,242
-
666,242
23,006,684
64,452
23,071,136

(주)OCI-Ferro
12,586
-
12,586
-
-
-

비앤오바이오(주)
2,400
-
2,400
-
-
-

Philko Peroxide Corporation
177,560
-
177,560
-
-
-

Philko-Chem Logistics, Inc.
130,253
-
130,253
-
-
-

행복도시태양광발전소㈜
16,053
-
16,053
-
-
-

기타 
특수관계자
삼광글라스(주)(주1)
1,337,950
30,000,000
31,337,950
-
102,133
102,133

(주)유니드글로벌상사
12,254,941
116,012
12,370,953
5,974,453
106,173
6,080,626

(주)유니드
53,182
-
53,182
791,343
-
791,343

(주)이테크건설
16,090
-
16,090
-
-
-

군장에너지(주)(주2)
911
496,813
497,724
17,160
5,178,611
5,195,771

합 계
14,668,168
30,612,825
45,280,993
29,789,640
5,451,369
35,241,009

(주1)
연결회사는 전기 중 삼광글라스(주)와 부동산매매계약을 체결하여 총 매매대금 110,000,000천원 중 30,000,000천원을 지급하였습니다.

(주2)
(주)쿼츠테크는 전기 중 군장에너지(주)에 흡수합병되었습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(4) 당기 및 전기 중 발생한 특수관계자와의 대여금 거래 내역은 없
습니다.

(5) 주요경영진에 대한 보상

연결회사는 당기 중에 주요 경영진에 대한 보상으로 급여 및 퇴직급여 4,016,123천원과 835,899천원을 계상하였습니다.

(6) 당기말 및 전기말 현재 연결회사가 특수관계자에게 제공한 지급보증 및 담보의 내용은 없습니다.

(7) 당기말 및 전기말 현재 발생한 특수관계자로부터 제공받은 담보의 내용은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

회사명
2020.12.31.
2019.12.31.
내용

SGC에너지(주)
35,000,000
35,000,000
연결회사는 SGC에너지(주)가 보유 중인 SGC디벨롭먼트(주)의 보통주식을 담보로 제공받았으며, 담보한도는 42,000,000천원입니다.

(주)유니드
76,084,000
-
연결회사는 ㈜유니드가 보유 중인 토지 및 건물을 담보로 제공받았으며,담보한도는 91,301,000천원입니다.

(8) 당기 및 전기 중 특수관계자와의 지분거래내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
거래상대방
거래내역
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

유상증자 및
출자
(주)에스엔바이오사이언스
현금출자
-
4,999,956

비앤오바이오(주)
현금출자
-
620,000

(주)피앤오케미칼
현금출자
14,700,000
-

합 계
14,700,000
5,619,956

연결재무제표에 대한 주석-계속

(9) 특수관계자에 대한 자금보충약정

당기말 및 전기말 현재 연결회사가 종속기업 등에 제공한 자금보충약정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명
지급보증기관
2020.12.31.
2019.12.31.
내 용

현대오씨아이(주)

한국산업은행 등

160,000,000
160,000,000

자금보충약정

연결재무제표에 대한 주석-계속

28. 금융상품

(1) 금융상품의 범주별 장부가액

당기말 및 전기말 현재 금융상품의 범주별 장부가액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
계정과목
2020.12.31.
2019.12.31.

당기손익공정가치측정금융자산
유동파생상품자산
301,483
1,222,920

단기금융자산
183,478,428
235,737,489

장기금융자산
19,321,690
41,830,271

상각후원가측정금융자산
현금및현금성자산
443,551,390
487,552,585

매출채권및기타채권
329,259,301
409,759,028

장기매출채권및기타채권
27,741,630
26,442,836

단기금융자산
11,190,730
11,675,636

장기금융자산
49,049,745
15,844,295

금융자산 합계
1,063,894,397
1,230,065,060

당기손익공정가치측정금융부채
유동파생상품부채
710,654
411,308

상각후원가측정금융부채
단기금융부채
539,415,156
415,973,163

매입채무및기타채무

270,892,465

343,605,076

장기금융부채
1,118,677,529
1,166,034,191

장기매입채무및기타채무
24,327,977
28,972,866

금융부채 합계
1,954,023,781
1,954,996,604

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 금융상품의 공정가치

당기말 및 전기말 현재 금융자산과 금융부채의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

계정과목
2020.12.31.
2019.12.31.

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

(금융자산)

현금및현금성자산
443,551,390
443,551,390
487,552,585
487,552,585

단기금융자산
194,669,158
194,669,158
247,413,125
247,413,125

매출채권및기타채권
329,259,301
329,259,301
409,759,028
409,759,028

유동파생상품자산
301,483
301,483
1,222,920
1,222,920

장기금융자산
68,371,435
68,371,435
57,674,566
57,674,566

장기매출채권및기타채권
27,741,630
27,741,630
26,442,836
26,442,836

금융자산 합계
1,063,894,397
1,063,894,397
1,230,065,060
1,230,065,060

(금융부채)

단기금융부채
539,415,156
539,415,156
415,973,163
415,973,163

매입채무및기타채무
270,892,465
270,892,465
343,605,076
343,605,076

유동파생상품부채
710,654
710,654
411,308
411,308

장기금융부채
1,118,677,529
1,118,677,529
1,166,034,191
1,166,034,191

장기매입채무및기타채무
24,327,977
24,327,977
28,972,866
28,972,866

금융부채 합계
1,954,023,781
1,954,023,781
1,954,996,604
1,954,996,604

연결재무제표상 상각후원가로 측정되는 금융자산 및 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 사용제한된 금융상품

당기말 및 전기말 현재 사용제한된 금융상품의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.
내 역

현금및현금성자산
63,703,086
71,050,283
차입금관련 담보제공 및 질권설정 등

단기금융상품
11,063,480
11,573,736
외화거래 관련 담보제공 등

장기금융상품
13,500
15,000
당좌개설보증 등

장기금융상품
40,000,000
-
담보제공예금

장기금융상품
7,896,745
14,588,280
CPS Energy 관련 협약 사용분 등

연결재무제표에 대한 주석-계속

(4) 금
융수
익
및 금융비용

가. 당기 및 전기 중 당기손익으로 인식된 금융수익 및 금융비용의 항목별 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

(금융수익)

이자수익
11,307,483
16,923,689

배당금수익
393,094
302,464

당기손익공정가치측정금융자산평가이익
17,758,108
187,733

당기손익인식금융자산처분이익
10,095,543
-

외환차익
26,975,759
38,325,525

외화환산이익
16,819,515
7,611,626

파생상품거래이익
5,687,273
4,087,152

파생상품평가이익
301,483
1,222,920

소 계
89,338,258
68,661,109

(금융비용)

이자비용
(52,364,481)
(56,964,479)

이자비용차감(자본화금융비용)
4,857,580
2,135,997

당기손익공정가치측정금융자산평가손실
-
(9,498,335)

당기손익공정가치측정금융자산처분손실
(1,071,087)
-

외환차손
(29,221,411)
(36,774,757)

외화환산손실
(9,004,673)
(7,929,755)

파생상품거래손실
(7,207,610)
(9,823,508)

파생상품평가손실
(370,224)
(410,503)

기타
(608,749)
(894,311)

소 계
(94,990,655)
(120,159,651)

차감 계
(5,652,397)
(51,498,542)

연결재무제표에 대한 주석-계속

나. 당기 및 전기 중 주요 금융수익 및 금융비용의 금융상품 범주별 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

(이자수익)

현금및현금성자산/장단기금융자산
3,505,725
10,076,846

상각후원가측정금융자산(국공채)
9,393
52,846

매출채권및기타채권
7,792,365
6,793,997

소 계
11,307,483
16,923,689

(배당금수익)

당기손익공정가치측정금융자산
393,094
302,464

(외화환산이익)

현금및현금성자산
305,835
488,372

매출채권및기타채권
94,905
2,559,269

장단기금융부채
15,389,897
3,749,534

매입채무및기타채무
1,028,878
814,451

소 계
16,819,515
7,611,626

(이자비용)

장단기금융부채(사채이자)
(11,318,226)
(12,909,669)

장단기금융부채(차입금이자)
(40,101,214)
(43,008,949)

자본화금융비용
4,857,580
2,135,997

유효이자율법에 의한 이자비용
(392,715)
(508,149)

리스부채
(552,326)
(537,712)

소 계
(47,506,901)
(54,828,482)

(외화환산손실)

현금및현금성자산
(2,231,330)
(407,494)

매출채권및기타채권
(6,079,551)
(3,186,307)

장단기금융부채
(676,401)
(4,075,981)

매입채무및기타채무
(17,391)
(259,973)

소 계
(9,004,673)
(7,929,755)

다.

당기 및 전기 중 기타포괄손익으로 인식한 금융손익의 항목별
내역은
없
습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

29. 위험관리

(1) 자본위험관리

연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들이 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 

연결회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 차입금 총계에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며, 총자본은 재무상태표의 자본총계 금액입니다.

한편, 당기말 및 전기말 현재 연결회사가 자본위험관리하고 있는 항목의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

차입금 총계
1,659,499,541
1,583,620,179

차감 : 현금및현금성자산
443,551,390
487,552,585

순차입금 (A)
1,215,948,151
1,096,067,594

부채총계 (B)
2,051,507,407
2,125,488,240

자본총계 (C)
2,385,728,643
2,685,723,472

자본조달비율 (D=A/C)
50.97%
40.81%

부채비율 (E=B/C)
85.99%
79.14%

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 금융위험관리

연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험 (외환위험, 이자율위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리는 연결회사의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.

위험관리는 경영진에서 승인한 정책에 따라 중앙 자금부서(지배회사 자금팀)에 의해 이루어지고 있습니다. 지배회사의 자금팀은 각 부서와 긴밀히 협력하여 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.

가. 외환위험관리

연결회사는 외화로 표시된 통화를 이용하여 거래를 하고 있기 때문에 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

자산
부채
자산
부채

USD
162,456,537
134,927,083
250,731,719
209,314,953

EUR
2,335,282
1,238,737
1,420,398
2,692,729

JPY
375,421
312,624
881,836
267,670

SGD
-
-
-
6,515

TWD
-
-
5,630
-

CNY
426,884
-
487
-

합 계
165,594,124
136,478,444
253,040,070
212,281,867

연결재무제표에 대한 주석-계속

연결회사는 내부적으로 외화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 다른 모든 변수는 변동이 없다는 가정 하에 각 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

10% 상승시
10% 하락시
10% 상승시
10% 하락시

USD
2,752,945
(2,752,945)
4,141,677
(4,141,677)

EUR
109,655
(109,655)
(127,233)
127,233

JPY
6,280
(6,280)
61,417
(61,417)

SGD
-
-
(652)
652

TWD
-
-
563
(563)

CNY
42,688
(42,688)
49
(49)

합 계
2,911,568
(2,911,568)
4,075,821
(4,075,821)

상기 민감도 분석은 당기말 및 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채를 대상으로 하였습니다.

한편, 연결회사는 외화채무 지급액과 외화채권 회수액의 환위험을 회피하기 위하여 통화선도계약을 체결하는 정책을 가지고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

나. 이자율위험관리

변동이자율로 발행된 차입금으로 인하여 연결회사는 현금흐름 이자율 위험에 노출되어 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 이자율위험에 노출된 차입금의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

변동이자율 차입금
443,026,868
507,030,888

연결회사는 내부적으로 이자율 변동으로 인한 이자율위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 다른 모든 변수는 변동이 없다는 가정 하에 이자율위험에 노출된 차입금에 대한 이자율이 1.0% 변동시 당기손익 및 순자산에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

1% 상승시
1% 하락시
1% 상승시
1% 하락시

당기손익
순자산
당기손익
순자산
당기손익
순자산
당기손익
순자산

변동이자율 차입금
(4,430,269)
(4,430,269)
4,430,269
4,430,269
(5,070,309)
(5,070,309)
5,070,309
5,070,309

한편, 연결회사는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정이자율차입금과 변동이자율차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다.

다. 가격위험관리

연결회사는 지분상품에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 평가하는 당기손익공정가치측정금융자산(지분상품)은

19,321,691

천원 및
41,830,271천
원

으로, 다른 변수는 변동이 없다는 가정 하에 지분상품의 가격이 10% 변동할 경우 가격변동이 자본에 미치는 영향은
1,932,169천원 및
4,183,027천원(법인세효과 차감 전)
입
니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

라. 신용위험관리

신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 연결회사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험과 파생금융상품 및 은행, 금융기관 예치금으로부터 발생하는 신용위험이 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다.

마. 유동성위험관리

연결회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고현금유출예산과 실제현금유출액을 지속적으로 분석ㆍ검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 연결회사의 경영진은 영업활동 현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

당기말 및 전기말 현재 비파생금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다.
(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

변동이자율 금융부채
192,969,972
220,552,016
50,836,430
464,358,418

고정이자율 금융부채
403,451,186
431,630,062
540,020,025
1,375,101,273

무이자 금융부채
257,351,060
13,141,607
-
270,492,667

리스부채
4,228,922
7,480,127
6,924,552
18,633,601

합 계
858,001,140
672,803,812
597,781,007
2,128,585,959

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

변동이자율 금융부채
172,969,026
306,170,655
62,852,554
541,992,235

고정이자율 금융부채
279,540,349
603,731,188
315,857,789
1,199,129,326

무이자 금융부채
339,804,335
19,644,025
-
359,448,360

리스부채
4,395,284
7,817,137
4,895,280
17,107,701

합 계
796,708,994
937,363,005
383,605,623
2,117,677,622

상기 만기분석은 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 연결회사가 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었으며, 원금과 이자에 대한 현금흐름을 포함하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

당기말 및 전기말 현재 비파생금융자산의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다.
(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

변동이자율 금융자산
402,537,543
1,000,000
-
403,537,543

고정이자율 금융자산
236,210,372
48,081,320
-
284,291,692

무이자 금융자산
349,683,003
24,445,630
-
374,128,633

합 계
988,430,918
73,526,950
-
1,061,957,868

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

변동이자율 금융자산
434,388,247
-
-
434,388,247

고정이자율 금융자산
302,794,700
21,597,607
-
324,392,307

무이자 금융자산
430,304,706
22,896,186
9,500
453,210,392

합 계
1,167,487,653
44,493,793
9,500
1,211,990,946

상기 만기분석은 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 연결회사가 수취할 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었으며, 원금과 이자에 대한 현금흐름을 포함하고 있습니다.
연결회사는 순자산 및 순부채 기준으로 유동성을 관리하기 때문에 유동성위험관리를이해하기 위하여 비파생금융자산에 대한 정보를 포함시킬 필요가 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

당기말 및 전기말 현재 파생금융상품의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다.
(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

통화선도
297,087
-
-
297,087

유입
26,329,970
-
-
26,329,970

유출
(26,032,883)
-
-
(26,032,883)

합 계
297,087
-
-
297,087

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

통화선도
829,381
-
-
829,381

유입
81,448,888
-
-
81,448,888

유출
(80,619,507)
-
-
(80,619,507)

합 계
829,381
-
-
829,381

상기 만기분석은 할인되지 않은 총현금유입 및 총현금유출에 기초하여 작성되었습니다. 수취금액이나 지급금액이 확정되지 않은 경우에는 보고기간말 현재 수익률곡선에 기초한 추정이자율을 사용하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 공정가치의 측정

가.
공정가치 측정에 적용된 평가절차, 평가기법과 가정

금융자산 및 금융부채의 공정가치는 다음과 같이 결정하였습니다. 

금융자산 및 금융부채의 공정가치는 다음과 같이 결정하였습니다.

-
상장주식은 활성시장에 공시된 가격을 기준으로 측정하였습니다.

-

표준거래조건과 활성시장이 존재하는 금융자산과 금융부채의 공정가치는 시장가격을참고하여 결정하였습니다(국공채 및 무담보회사채).

-

파생상품의 공정가치는 공시된 가격을 이용하여 계산되었습니다. 다만 공시된 가격을이용할 수 없다면, 옵션이 아닌 파생상품의 경우에는 금융상품의 기간에 대하여 적용가능한 수익률곡선을 사용하여 할인된 현금흐름 분석을 수행하며, 옵션인 파생상품의경우에는 옵션가격결정모형을 사용하고 있습니다. 통화선도계약은 공시된 선도환율과 계약의 만기와 일치하는 공시된 이자율로부터 도출된 수익률곡선을 사용하여 측정하였습니다. 이자율스왑은 공시된 이자율로부터 도출된 적용가능한 수익률곡선에 기초하여 추정되고 할인된 미래현금흐름의 현재가치로 측정하였습니다.

-
(상기에 기술된 금융상품을 제외한) 기타 금융자산과 금융부채의 공정가치는 할인된 현금흐름 분석에 기초하여 일반적으로 인정된 가격결정모형에 따라 결정하였습니다.

특히 다
음의 금융자산 및 금융부채의 공정가치 결정에 사용된 중요한 가정은 아래에서 설명하고 있습니다.

- 비상장주식
재무제표에는 공정가치로 측정되는 비상장주
식

이 포함되어 있습니다. 비상장주식의 공정가치는 현금흐름할인모형 등 적용가능한 최선의 측정방법을 사용하여 추정한 것이며, 해당 모형에는 관측가능한시장가격 또는 비율에 근거하지 않은 일부 가정도 포함되어 있습니다.

- 단기금융상품
각 자산에 대해 관측가능한 투입변수(이자율, 신용도 등)를 참고하여 공정가치를 평가하고 있습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

나. 공정가치 서열체계

연결회사는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

구 분
설 명

수준 1
동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격

수준 2
직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나 
부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함.

수준 3
관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 
않은 투입변수)

다. 연결회사의 상기 서열체계에 따른 공정가치측정치는 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

수준 1
수준 2
수준 3
합계

당기손익공정가치측정금융자산

단기금융상품
-
183,478,428
-
183,478,428

유동파생상품자산
-
301,483
-
301,483

당기손익공정가치측정금융자산(시장성)
12,613,828
-
-
12,613,828

당기손익공정가치측정금융자산(비시장성)
-
-
2,709,076
2,709,076

당기손익공정가치측정금융자산(출자금)
-
-
3,998,786
3,998,786

금융자산합계
12,613,828
183,779,911
6,707,862
203,101,601

당기손익공정가치측정금융부채

유동파생상품부채
-
710,654
-
710,654

금융부채합계
-
710,654
-
710,654

연결재무제표에 대한 주석-계속

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

수준 1
수준 2
수준 3
합계

당기손익공정가치측정금융자산

단기금융상품
-
235,737,489
-
235,737,489

유동파생상품자산
-
1,222,920
-
1,222,920

당기손익공정가치측정금융자산(시장성)
28,262,764
-
-
28,262,764

당기손익공정가치측정금융자산(비시장성)
-
-
13,566,267
13,566,267

당기손익공정가치측정금융자산(출자금)
-
-
1,240
1,240

금융자산합계
28,262,764
236,960,409
13,567,507
278,790,680

당기손익공정가치측정금융자산

유동파생상품자부채
-
411,308
-
411,308

금융부채합계
-
411,308
-
411,308

라. 재무상태표에 인식된 금융상품 중 수준 3에 포함되는 금융상품의 장부가액변동

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1 ~ 2020.12.31.

기 초
연결범위
변동효과
총포괄손익
매입
(발행)
대체
매도
(결제) 등
기 말
기말 보유분
미실현 손익

당기이익
(손실)
기타포괄
이익(손실)

당기손익공정가치측정금융자산
13,567,507
-
-
1,870,649
1,200,000
(9,454,592)
(475,701)
6,707,863
-

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1 ~ 2019.12.31.

기 초
연결범위
변동효과
총포괄손익
매입
(발행)
대체
매도
(결제) 등
기 말
기말 보유분
미실현 손익

당기이익
(손실)
기타포괄
이익(손실)

당기손익공정가치측정금융자산
1,352,982
-
-
(40,029)
12,598,663
(297,622)
(46,487)
13,567,507
-

연결재무제표에 대한 주석-계속

30. 차입원가

당기 및 전기 중 자본화된 차입원가는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

재고자산
4,857,580
2,135,997

연 3.49% (전기 3.91% ~ 6.50%)의 자본화 이자율을 적용하여 산정하였습니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

31. 리스

(1) 재무상태표에 인식된 금액

1) 사용권자산

당기말 및 전기말 현재 사용권 자산의 내역은 다음과 같습니다. 

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
차량운반구

기타의

유형자산

합 계

사용권자산 (주1, 2)
32,031,553
8,182,666
1,650,279
7,320,654
165,802
49,350,954

감가상각누계액
(4,843,485)
(2,906,176)
(963,617)
(2,284,912)
(58,951)
(11,057,141)

손상차손누계액
(317,193)
-
-
-
-
(317,193)

장부금액
26,870,875
5,276,490
686,662
5,035,742
106,851
37,976,620

(주1)

당기 중 증가된 사용권자산은
6,784,256
천원입니다.

(주2)

당기 중 리스집행가능기간에 대한
회계정책변경으로 인한 사용권자산 금액 2,357,177천원이 포함되어 있습니다
(주석2, 10 참조).

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
차량운반구

기타의

유형자산

합 계

사용권자산(주1)
30,770,801
7,521,365
1,864,340
6,910,047
124,656
47,191,209

감가상각누계액
(4,472,052)
(2,182,474)
(767,683)
(1,662,551)
(36,291)
(9,121,051)

장부금액
26,298,749
5,338,891
1,096,657
5,247,496
88,365
38,070,158

(주1)
전기 중 증가된 사용권자산은 4,447,165천원입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

2) 리스부채

당기말 및 전기말 현재 리스 부채의 내역은 다음과 같습니다. 

(단위:천원)

구분
2020.12.31.
2019.12.31.

유동리스부채
4,019,867
4,009,439

비유동리스부채
11,289,163
9,801,609

합 계
15,309,030
13,811,048

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 손익계산서에 인식된 금액

당기 및 전기 중 리스와 관련해서 손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분
2020.1.1 ~ 2020.12.31.
2019.1.1 ~ 2019.12.31.

사용권자산의 상각비

토지
926,207
1,047,378

건물
2,166,897
2,204,974

기계장치
697,918
770,200

차량운반구
1,681,448
1,663,648

기타
22,660
36,378

합 계
5,495,130
5,722,578

리스부채에 대한 이자비용(금융원가에 포함)
552,326
537,712

단기리스료
1,331,674
2,309,547

단기리스가 아닌 소액자산 리스료
507,702
579,121

토지사용권손상
324,632
-

당기 및 전기 중
리스
부채 상환
의 총 현금유출은
각각
4,886,257천원 및
5,570,185천원입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 리스부채 연령분석

당기말 및 전기말 현재 리스부채에 대한 지급기일 기준의 연령분석 내역은 아래와 같습니다. 

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

최소리스료
최소리스료의 현재가치

1년 이내
4,228,922
4,019,867

1년 초과 5년 이내
7,480,127
6,999,806

5년 초과
6,924,552
4,289,357

소 계
18,633,601
15,309,030

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

최소리스료
최소리스료의 현재가치

1년 이내
4,395,284
4,009,439

1년 초과 5년 이내
7,817,137
6,652,657

5년 초과
4,895,280
3,148,952

소 계
17,107,701
13,811,048

연결재무제표에 대한 주석-계속

32. 현금흐름표

(1) 연결회사의 당기 및 전기 중 영업활동으로 창출된 현금은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

과 목
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

당기순손실
(251,164,047)
(807,386,477)

손익항목의 조정:
345,977,017
986,537,243

법인세이익
(98,989,688)
(206,100,998)

퇴직급여
15,534,444
19,385,615

감가상각비
133,119,315
306,018,934

무형자산상각비
5,536,473
4,949,601

대손상각비(환입)
(3,037,384)
5,302,518

대손충당금환입
-
(5,934)

금융수익
(59,116,114)
(26,248,432)

금융비용
57,955,978
72,667,075

재고자산평가손실(환입)
(23,674,122)
11,258,901

재고자산감모손실
42,440
298,021

관계기업및공동기업투자손익
(7,362,520)
2,202,143

관계기업및공동기업투자처분이익
(571,554)
(5,348)

관계기업및공동기업투자처분손실
-
97,802

유형자산처분이익
(7,736,436)
(803,911)

투자부동산처분이익
(11,089,272)
-

무형자산처분이익
(36,364)
(253,526)

채무면제이익
(651)
(3,378,560)

잡이익
(2,508,388)
-

기타의대손상각비
4,837,673
235,624

자산수증이익
-
(184,960)

유형자산처분손실
2,365,885
16,110,157

무형자산처분손실
44,503
9,515

기타비유동자산처분손실
-
804,210

투자및유형자산손상차손
263,018,360
763,693,478

무형자산손상차손
2,409,263
7,071

영업권손상차손
-
19,000

기타자산손상차손
-
60,646

매각예정자산손상차손
463,111
-

유형자산손상환입
(2,782,303)
(7,970,305)

무형자산손상환입
(76,435)
-

장기종업원급여
442,681
1,782,412

연결재무제표에 대한 주석-계속

(단위:천원)

과 목
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

충당부채 전입
77,188,122
26,586,494

자산부채의 변동:
(169,456,236)
(169,003,028)

매출채권의 감소(증가)
42,294,757
(29,304,695)

기타채권의 감소
14,984,782
5,977,597

유동파생상품자산의 감소
1,222,920
88,873

재고자산의 감소

136,881,062
28,925,583

기타유동자산의 증가
(157,817,472)
(11,960,539)

장기매출채권및기타채권의 증가
(3,068,085)
(4,045,716)

기타비유동자산의 감소
247,689
712,185

매입채무의 감소
(38,585,575)
(36,039,421)

기타채무의 감소
(30,790,051)
(6,858,434)

유동파생상품부채의 감소
(39,940)
-

기타유동부채의 감소
(3,531,390)
(1,618,058)

장기매입채무및기타채무의 감소
(3,313,199)
(7,454,116)

유동충당부채의 감소
(93,339,780)
(3,391,028)

비유동충당부채의 감소
(1,955,123)
(1,487,263)

기타비유동부채의 감소
(9,789,232)
(65,095,069)

사외적립자산의 감소(증가)
31,243,946
(25,416,321)

퇴직금의 지급
(54,101,545)
(12,036,606)

영업활동으로 창출된 현금
(74,643,266)
10,147,738

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 비현금거래

연결회사의 당기 및 전기 중 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래의 내용은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

거래내용
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31

상각후원가측정금융자산의 유동성 대체
-
101,900

건설중인자산의 토지 대체
166,308
40,715

건설중인자산의 건물및구축물 대체
12,062,795
26,748,482

건설중인자산의 기계장치 대체
54,688,768
227,390,576

건설중인자산의 기타의유형자산 대체
2,828,141
1,665,262

유형자산의 재고자산 대체
-
383,524,525

유형자산의 무형자산 대체
-
18,140,730

유형자산의 투자부동산 대체
-
1,890,795

유형자산의 매각예정자산 대체
8,263,111
-

유형자산의 선급금 대체
-
16,658,541

재고자산의 유형자산 대체
3,581,516
-

유형자산 등의 취득과 관련한 미지급금 증감
(17,260,524)
(7,055,586)

무형자산 등의 취득과 관련한 미지급금 증감
(667,990)
3,364,200

투자부동산의 유형자산 대체
27,110,160
-

장기차입금의 유동성 대체
303,437,757
63,415,202

장기사채의 유동성 대체
100,000,000
175,000,000

회계정책 변경으로 인한 리스부채 대체
52,330
14,354,144

회계정책 변경으로 인한 비유동리스부채 대체
2,304,847
-

리스자산의 신규 취득
6,784,256
-

비유동리스부채의 유동성 대체
4,296,180
5,201,464

선급금의 미수금 대체
13,986,218
-

선급금의 재고자산 대체
18,726,156
-

장기선수금의 매출채권 대체
29,633,587
56,018,393

장기선수금의 선수금 대체
19,767,327
29,521,755

장기미지급금의 미지급금 대체
1,624,533
3,374,172

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 재무활동에서 발생한 부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
기초
회계정책의
변경효과
재무활동 
현금흐름에서
발생한 변동
환율변동 효과
유동성대체
기타변동
기말

단기차입금
177,629,614
-
(24,479,313)
4,583,979
-
-
157,734,280

유동성장기부채
238,558,562
-
(255,264,615)
(4,735,463)
403,437,757
(315,365)
381,680,876

장기차입금
917,432,003
-
287,080,601
(10,877,451)
(303,437,757)
(858,906)
889,338,490

사채
250,000,000
-
79,604,180
-
(100,000,000)
(265,140)
229,339,040

유동리스부채
4,009,439
52,330
(4,886,257)
114,942
4,296,180
433,233
4,019,867

비유동리스부채
9,801,610
2,304,847
-
(514,959)
(4,296,180)
3,993,845
11,289,163

미지급배당금
10,861
-
(683,504)
-
-
683,504
10,861

재무활동으로부터의 총부채
1,597,442,089
2,357,177
81,371,092
(11,428,952)
-
3,671,171
1,673,412,577

(전기)

(단위:천원)

구 분
기초
회계정책의
변경효과
재무활동 
현금흐름에서
발생한 변동
환율변동 효과
유동성대체
기타변동
(주1)
기말

단기차입금(금융기관)
228,126,888
-
(48,872,733)
(1,624,541)
-
-
177,629,614

유동성장기부채
477,644,186
-
(479,665,592)
2,164,766
238,415,202
-
238,558,562

장기차입금(금융기관)
528,619,602
-
447,407,353
4,820,250
(63,415,202)
-
917,432,003

사채
274,373,417
-
149,436,860
-
(175,000,000)
1,189,723
250,000,000

유동리스부채
-
4,330,052
(5,570,185)
(132,608)
5,201,464
180,716
4,009,439

비유동리스부채
-
10,024,092
-
712,532
(5,201,464)
4,266,450
9,801,610

국고보조금
162,150
-
314,410
-
-
(22,610)
453,950

미지급배당금(주1)
8,272
-
(20,304,346)
-
-
20,306,935
10,861

기타재무활동으로 인한 현금유출액

-
(88,705)
-
-
88,705
-

재무활동으로부터의 총부채
1,508,934,515
14,354,144
42,657,062
5,940,399
-
26,009,919
1,597,896,039

(주1)
미지급배당금의 기타변동은 주주총회의 배당결의에 의한 변동입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

33. 사업결합

(1) 전기 중 발생한 사업결합의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분

주요 영업활동

취득일

취득한 지분
(%) (주1)

이전대가

카코뉴에너지(주)
태양광 발전 
인버터 제조 및 판매
2019.1.15
0.00%
6,751,423

(주1)
인수대상회사의 영업자산과 부채를 선택적 사업양수도거래로 인수하였습니다.

(2) 전기 중 발생한 사업결합의 이전대가의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분
2019.1.15.

현금
6,751,423

이전대가총계
6,751,423

연결재무제표에 대한 주석-계속

(3) 전기에 발생한 사업결합으로 인하여 취득일에 취득한 자산과 인수한 부채의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분

2019.1.15.

식별가능한 자산의 공정가치
12,382,139

유동자산
7,458,133

매출채권 및 기타채권
2,015,248

재고자산
5,442,885

비유동자산
4,924,006

유형자산
1,401,484

무형자산
3,492,052

기타비유동자산
30,470

식별가능한 부채의 공정가치
12,241,499

유동부채
9,728,548

매입채무 및 기타채무
8,818,138

기타유동부채
51,413

확정급여부채
858,997

비유동부채
2,512,951

기타비유동부채
2,512,951

식별가능한 순자산 공정가치 합계
140,640

연결재무제표에 대한 주석-계속

(4) 전기 중 발생한 사업결합에서 발생한 영업권은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분

2019.1.15.

이전대가

6,751,423

차감: 식별가능한 취득한 순자산의 공정가치

140,640

영업권
6,610,783

(5) 전기 중 발생한 사업결합으로 인한 순현금유출은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분

2019.1.15.

현금으로 지급한 대가

6,751,423

연결재무제표에 대한 주석-계속

34. 매각예정자산과 부채

연결회사는 당기말 현재 종속회사인 OCI스페셜티(주)의 유형자산 매각 등을 진행 중에 있습니다. 매각예정자산에 대하여 순공정가치가 장부가액보다 작을 것으로 예상되어 463백만원의 손상차손을 인식하였습니다.

당기말 현재 매각예정자산 및 매각예정자산관련 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

OCI스페셜티(주)

매각예정자산
7,800,000

기타유동자산
7,800,000

매각예정자산관련부채
780,000

기타유동부채
780,000

매각예정자산관련 순자산
7,020,000

연결재무제표에 대한 주석-계속

35. 중단영업

(1) 중단영업의 내용

지배회사는 수익개선을 위하여 2017년 11월 17일 이사회의 승인에 의하여 종속회사인 OCI 스페셜티(주)
가 보유 중인 손자회사 ELPION Silicon Sdn. Bhd.의
제조와 판매를 중단하기로 결정하고 해당사업부문을 중단하였습니다.

당기 및 전기 중 발생한 중단영업의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

ELPION Silicon
ELPION Silicon

매출
-
-

매출원가
-
-

판매비와관리비
(53,768)
(88,265)

영업이익(손실)
(53,768)
(88,265)

기타영업외손익
21,310
(1,166,282)

법인세비용
-
(604)

중단영업이익(손실)
(32,458)
(1,255,151)

지배회사소유주지분
(25,340)
(979,896)

비지배지분
(7,118)
(275,255)

연결재무제표에 대한 주석-계속

(2) 중단영업에서 발생한 현금흐름

연결회사의 당기 및 전기 중 중단영업과 관련된 현금흐름은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

ELPION Silicon
ELPION Silicon

영업활동으로 인한 순현금흐름
140,549
(1,238,377)

투자활동으로 인한 순현금흐름
5,671
(253)

재무활동으로 인한 순현금흐름
-
-

연결재무제표에 대한 주석-계속

36.
재무제표의 승인

동 연결재무제표는
2021년 3월 2일
자
이사회에서 발행 승인되었으며,
2021년 3월 24일
자 주주총회에서 최종 승인될 예정입니다.

연결재무제표에 대한 주석-계속

3
7. 보고기간후 사건

(1) 2021년 1월 8일, 지배회사는 관계기업인 (주)피앤오케미칼에
11,760백만원
을 추가 출자하였습니다. 

(2) 2021년 1월 22일, 종속회사인 (주)디씨알이가 한국투자캐피탈 등을 채권단으로 하여 대출한 1,750억원을 상환하고자 한국투자증권 등을 채권단으로 하는 신규 대출약정을 체결하였습니다.

(3) 2021년 1월 25일, 종속회사인 (주)디씨알이가 SC제일은행 등으로 부터
175,000백만원을
차입하는 것과 관련하여, 지배회사는 대주들에게 원리금 자금보충약정을 제공하였습니다. 

(4) 2021년 2월 8일, 지배회사의 100% 종속회사인 OCIM S
dn. Bhd.는 LONGi Green Energy Technology Co., Ltd.와 3년간 폴리실리콘 장기공급계약 (계약금액 USD
845,500,000)을 체결하였습니다.

(5) 2021년 2월 26일, 종속회사인 OCI Solar Power LLC는 OCI Crown LLC와 OCI Sol LLC 100% 지분 매각 계약을 체결하였습니다.

4. 재무제표

재무상태표

제 47 기 2020.12.31 현재

제 46 기 2019.12.31 현재

제 45 기 2018.12.31 현재

(단위 : 천원)

제 47 기

제 46 기

제 45 기

자산

유동자산

791,858,357

1,020,694,352

1,329,564,971

현금및현금성자산

206,222,578

149,600,485

338,973,986

단기금융자산

177,592,463

235,227,927

221,574,729

매출채권및기타채권

214,561,012

307,440,108

356,475,202

유동파생상품자산

301,483

1,222,920

88,873

재고자산

185,321,818

298,744,193

367,041,989

당기법인세자산

1,343,214

1,516,579

기타유동자산

6,515,789

26,942,140

45,410,192

비유동자산

2,577,116,921

2,775,983,364

3,428,254,301

장기금융자산

45,815,925

30,322,404

39,095,602

장기매출채권및기타채권

69,188,088

67,919,100

10,441,059

이연법인세자산

391,937,652

315,427,371

95,143,232

종속기업,관계기업및공동기업투자

1,399,303,925

1,402,611,498

1,412,908,639

투자부동산

21,883,100

30,110,686

37,145,436

유형자산

636,086,860

913,375,358

1,818,522,705

무형자산

12,139,480

15,455,057

14,235,737

기타비유동자산

761,891

761,890

761,891

자산총계

3,368,975,278

3,796,677,716

4,757,819,272

부채

유동부채

541,975,383

645,108,280

773,866,893

단기금융부채

300,062,296

361,173,488

478,453,823

매입채무및기타채무

203,222,267

246,663,506

281,081,768

유동파생상품부채

5,578

39,940

충당부채

9,472,035

465,550

422,700

당기법인세부채

6,162,495

기타유동부채

29,213,207

36,765,796

7,746,107

비유동부채

492,680,866

553,714,224

638,526,663

장기금융부채

451,995,440

472,333,833

390,325,955

장기매입채무및기타채무

10,987,802

12,689,017

20,556,645

비유동충당부채

6,639,656

8,161,296

7,544,334

순확정급여부채

13,837,465

17,359,634

22,646,149

기타비유동부채

9,220,503

43,170,444

197,453,580

부채총계

1,034,656,249

1,198,822,504

1,412,393,556

자본

자본금

127,246,855

127,246,855

127,246,855

보통주자본금

127,246,855

127,246,855

127,246,855

기타불입자본

822,639,441

822,639,441

822,639,441

주식발행초과금

734,532,524

734,532,524

734,532,524

기타자본잉여금

88,106,917

88,106,917

88,106,917

기타자본구성요소

(7,007,798)

자기주식

(7,007,798)

이익잉여금

1,391,440,531

1,647,968,916

2,395,539,420

법정적립금

37,295,156

37,295,156

35,267,959

임의적립금

1,194,741,356

1,921,960,531

1,879,261,561

재평가적립금

415,932,404

415,932,404

415,932,404

확정급여제도의 재측정요소

(48,363,497)

(45,446,440)

(35,742,774)

미처분이익잉여금(미처리결손금)

(208,164,888)

(681,772,735)

100,820,270

자본총계

2,334,319,029

2,597,855,212

3,345,425,716

부채와자본총계

3,368,975,278

3,796,677,716

4,757,819,272

손익계산서

제 47 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 46 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 45 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

(단위 : 천원)

제 47 기

제 46 기

제 45 기

매출액

1,221,978,354

1,766,574,982

2,276,329,802

매출원가

1,161,177,444

1,772,102,900

2,007,379,180

매출총이익(손실)

60,800,910

(5,527,918)

268,950,622

판매비와관리비

132,462,145

136,849,411

140,845,799

영업이익(손실)

(71,661,235)

(142,377,329)

128,104,823

금융수익

85,515,387

68,583,441

75,903,140

금융비용

62,666,781

85,999,686

101,680,545

기타영업외수익

22,194,311

8,312,597

14,326,993

기타영업외비용

303,314,555

782,516,169

35,429,784

법인세비용차감전순이익(손실)

(329,932,873)

(933,997,146)

81,224,627

계속영업법인세비용(이익)

(76,321,546)

(216,402,272)

10,500,387

당기순이익(손실)

(253,611,327)

(717,594,874)

70,724,240

주당손익

계속영업 기본및희석주당순이익(손실) (단위 : 원)

(10,696)

(30,089)

2,965

포괄손익계산서

제 47 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 46 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 45 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

(단위 : 천원)

제 47 기

제 46 기

제 45 기

당기순이익(손실)

(253,611,327)

(717,594,874)

70,724,240

기타포괄손익

(2,917,058)

(9,703,664)

(5,726,109)

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목

(2,917,058)

(9,703,664)

(5,726,109)

확정급여제도의 재측정요소

(2,917,058)

(9,703,664)

(5,726,109)

총포괄손익

(256,528,385)

(727,298,538)

64,998,131

자본변동표

제 47 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 46 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 45 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

(단위 : 천원)

자본

자본금

주식발행초과금

기타자본잉여금

기타자본구성요소

이익잉여금

자본 합계

2018.01.01 (기초)

127,246,855

734,532,524

88,106,917

79,364

2,376,968,198

3,326,933,858

회계정책의 변경효과

(79,364)

79,364

배당금

(46,506,273)

(46,506,273)

당기순이익(손실)

70,724,240

70,724,240

자기주식의 취득

확정급여제도의 재측정요소

(5,726,109)

(5,726,109)

2018.12.31 (기말)

127,246,855

734,532,524

88,106,917

0

2,395,539,420

3,345,425,716

2019.01.01 (기초)

127,246,855

734,532,524

88,106,917

0

2,395,539,420

3,345,425,716

회계정책의 변경효과

배당금

(20,271,966)

(20,271,966)

당기순이익(손실)

(717,594,874)

(717,594,874)

자기주식의 취득

확정급여제도의 재측정요소

(9,703,664)

(9,703,664)

2019.12.31 (기말)

127,246,855

734,532,524

88,106,917

0

1,647,968,916

2,597,855,212

2020.01.01 (기초)

127,246,855

734,532,524

88,106,917

0

1,647,968,916

2,597,855,212

회계정책의 변경효과

배당금

당기순이익(손실)

(253,611,327)

(253,611,327)

자기주식의 취득

(7,007,798)

(7,007,798)

확정급여제도의 재측정요소

(2,917,058)

(2,917,058)

2020.12.31 (기말)

127,246,855

734,532,524

88,106,917

(7,007,798)

1,391,440,531

2,334,319,029

현금흐름표

제 47 기 2020.01.01 부터 2020.12.31 까지

제 46 기 2019.01.01 부터 2019.12.31 까지

제 45 기 2018.01.01 부터 2018.12.31 까지

(단위 : 천원)

제 47 기

제 46 기

제 45 기

영업활동으로 인한 현금흐름

101,203,055

2,708,741

575,576,789

영업활동으로 창출된 현금

100,129,603

13,470,587

319,703,962

이자의 수취

11,637,443

11,932,364

18,532,159

이자의 지급

(21,416,693)

(27,382,034)

(43,204,772)

배당금의 수취

9,950,428

13,150,760

3,201,016

법인세 환급(납부)

902,274

(8,462,936)

277,344,424

투자활동으로 인한 현금흐름

34,901,717

(132,768,933)

(323,272,367)

단기금융상품의 감소

376,667,027

238,938,071

434,951,570

단기금융상품의 증가

(319,060,676)

(252,593,740)

(554,839,283)

상각후원가측정금융자산의 감소

101,900

65,765

117,600

상각후원가측정금융자산의 증가

(71,410)

단기대여금의 감소

24,199,582

9,457,488

5,574,845

단기대여금의 증가

(48,093,280)

(13,236,890)

장기금융상품의 증가

(40,000,000)

(5,002,860)

장기대여금의 감소

3,000

8,043

장기대여금의 증가

(28,467,822)

당기손익공정가치측정금융자산의감소

50,347,526

당기손익공정가치측정금융자산의증가

(1,200,000)

(901,887)

(42,642,970)

투자부동산의 처분

16,018,349

6,439,000

유형자산의 처분

12,093,457

1,253,530

5,862,858

유형자산의 취득

(39,965,042)

(65,104,936)

(130,830,428)

무형자산의 처분

431,488

1,048,909

548,909

무형자산의 취득

(1,564,072)

(3,160,897)

(3,896,381)

종속기업,관계기업및공동기업투자의 취득

(14,700,000)

(20,119,956)

(19,815,970)

재무활동으로 인한 현금흐름

(79,482,679)

(59,313,309)

(478,457,674)

단기차입금의 증가

271,843,601

533,722,371

469,619,930

단기차입금의 감소

(294,892,281)

(551,455,292)

(454,574,725)

유동성장기부채의 감소

(210,482,428)

(309,013,946)

(556,392,704)

사채의 증가

79,604,180

149,436,860

99,706,500

장기차입금의 증가

83,103,000

140,000,000

9,600,000

리스부채의 상환

(1,751,453)

(1,748,336)

국고보조금의 증가

100,500

14,410

84,600

배당금의 지급

(20,269,376)

(46,501,275)

자기주식의 취득

(7,007,798)

현금및현금성자산의 감소

56,622,093

(189,373,501)

(226,153,252)

기초 현금및현금성자산

149,600,485

338,973,986

565,127,238

기말 현금및현금성자산

206,222,578

149,600,485

338,973,986

※ 제47기 재무제표는 사업보고서 공시일 현재 주주총회(2021년 3월 24일) 승인 전 재무제표로, 향후 정기주주총회 후 수정이 발생하는 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다.

5. 재무제표 주석

제 47 기 2020년 1월 1일부터 2020년 12월 31일까지

제 46 기 2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지

OCI주식회사

1. 회사의 개요

OCI주식회사(이하 "당사")는 소다회 및 관련제품의 제조ㆍ판매를 주사업 목적으로 1959년 8월 5일 설립되어, 1976년 6월에 한국거래소가 개설하는 유가증권시장에 주권 상장하였습니다. 당사는 2001년 5월 1일을 합병기일로 하여 주식회사 제철화학과합병하였고, 합병된 회사의 상호를 동양화학공업주식회사에서 동양제철화학주식회사로 변경하였습니다. 또한, 당사는 2008년 5월 1일을 분할기일로 하여 인천공장사업부문을 물적분할하였습니다. 이후, 당사는 2009년 4월 1일 회사의 상호를 동양제철화학주식회사에서 현재의 OCI주식회사로 변경하였습니다.

당사는 2011년 5월 30일 싱가폴 증권거래소에 상장한 해외주식예탁증서(GDR)를 2016년 12월 9일자로 상장 폐지하고, GDR 프로그램을 종료하였습니다.

당사의 본점은 서울특별시 중구 소공로 94 OCI빌딩에 소재하고 있으며, 당기말 현재당사의 자본금은 127,246,855천원입니다.

2. 재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책

(1) 재무제표 작성기준

당
사는

2011년 1월 1일 이후에 개시하는 연차 보고기간부터 한국채택국제회계기준을 적용하여
재무제표를 작성하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

또한, 당사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '
별도재무제표'에 따른 별도재무제표로, 별
도재무제표는 지배기업 또는 피투자자에 대하여 공동지배력이나 유의적인영향력이 있는 투자자가 투자자산을 원가법에 따른 회계처리로 표시한 재무제표입니다. 

재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 당기 재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나 해석서의 도입과 관련된 영향을 제외하고는 전기 재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다.

재무제표는
아래의 회계정책에서 설명한 바와 같이
매 보고기간말에 재평가금액이나 공정가치로 측정되는

특정 비유동자산과 금융자산을 제외하고는 역사적 원가주의를 기
준으로 작성되었습니다.
역사적 원가는 일반적으로

자
산을 취득하기 위하여 지급
한 대가의 공정가치로 측정하고 있습니다.

공정가치는 가격이 직접 관측가능한지 아니면 가치평가기법을 사용하여 추정하는지의 여부에 관계없이 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격입니다. 자산이나 부채의 공정가치를 추정함에 있어 당사는 시장참여자가 측정일에 자산이나 부채의 가격을 결정할 때 고려하는 자산이나 부채의 특성을 고려합니다. 기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'의 적용범위에 포함되는 주식기준보상거래, 기업회계기준서 제1116호 '리스'의적용범위에 포함되는 리스거래, 기업회계기준서 제1002호 '재고자산'의 순실현가능가치 및 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'의 사용가치와 같이 공정가치와 일부 유사하나 공정가치가 아닌 측정치를 제외하고는 측정 또는 공시목적상 공정가치는 상기에서 설명한 원칙에 따라 결정됩니다.

재
무제표에 대한 주석-계속

경영진은 재무제표를 승인하는 시점에 당사가 예측가능한 미래기간 동안 계속기업으로서 존속할 수 있는 충분한 자원을 보유한다는 합리적인 기대를 가지고 있습니다. 따라서 경영진은 계속기업을 전제로 재무제표를 작성하였습니다.

당사는 재무제표에 포함되는 항목들을 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경에서의 통화(기능통화)를 이용하여 측정하고 있으며, 당사의 기능통화는 "원(KRW)"입니다.

1) 당기부터 새로 도입된 기준서 및 해석서와 그로 인한 회계정책 변경의 내용은 다음과 같습니다.

- 기업회계기준서 제1103호 사업의 정의(개정)

동 개정사항은 사업이 일반적으로 산출물을 보유하지만 활동과 자산의 통합된 집합이 사업의 정의를 만족하기 위해서 산출물이 필수적이지 않다는 점을 명확히 합니다.취득한 활동과 자산의 집합이 사업으로 간주되기 위해서는 최소한 산출물의 창출에 함께 유의적으로 기여할 수 있는 능력을 가진 투입물과 실질적인 과정을 포함해야 합니다. 

동 개정사항은 시장참여자가 누락된 투입물이나 과정을 대체할 수 있고 계속 산출물을 창출할 수 있는 지에 대한 평가부분을 삭제하였습니다.
또한 실질적인 과정이 취득되었는지 여부를 결정하는데 도움이 되는 판단지침을 제시하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

동 개정사항은 취득한 활동과 자산의 집합이 사업이 아닌지 여부를 간략하게 평가할 수 있는 선택적 집중테스트를 도입하였습니다. 해당 선택적 집중테스트에서 만약 취득한 총자산의 공정가치가 실질적으로 식별가능한 단일자산 또는 식별가능한 유사한자산집단에 집중되어 있다면 이는 사업이 아닙니다.

동 개정사항은 취득일이 2020년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도의 개시일 이후의 사업결합에 적용하며, 모든 사업결합과 자산취득거래에 전진적으로 적용됩니다.

동 개정사항이 당사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

- 기업회계기준서 제1001호 및 제1008호 중요성의 정의(개정)

동 개정사항은 기업회계기준서 제1001호에 정의된 중요성을 더 쉽게 이해할 수 있도록 하기 위한 것이며, 기업회계기준서에서의 중요성에 대한 기본 개념의 변경을 의도한 것은 아닙니다. 중요하지 않은 정보가 중요한 정보를 '불분명'하게 한다는 개념은 새로운 정의의 일부로 포함됩니다.

기업회계기준서 제1008호에서 중요성의 정의는 기업회계기준서 제1001호의 중요성 정의를 참조하도록 대체됩니다. 또한 국제회계기준위원회는 일관성을 보장하기 위해 중요성의 정의를 포함하거나 '중요성'이라는 용어를 참조하는 다른 기준서와 '개념체계'를 수정하였습니다.

동 개정사항이 당사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

- 기업회계기준서에서 '개념체계'에 대한 참조(개정)

동 개정사항은 개정된 기업회계기준서가 전면개정된 '개념체계'(2018)을 참조하도록합니다. 그러나 모든 개정사항이 그러한 참조나 인용과 관련된 문구가 전면개정된 '개념체계'(2018)을 참조하도록 하는 것은 아닙니다. 일부 문구는 참조하는 '개념체계'가 '재무제표의 작성과 표시를 위한 개념체계'(2007)인지, '개념체계'(2010)인지, 또는 신규로 개정된 '개념체계'(2018)인지를 명확히 하기 위해 개정되었으며, 다른 일부 문구는 기업회계기준서상의 정의가 전면개정된 '개념체계'(2018)에서 개발된 새로운 정의로 변경되지 않았다는 점을 명시하기 위해서 개정되었습니다. 개정된 기업회계기준서는 기업회계기준서 제1102호, 제1103호, 제1106호, 제1114호, 제1001호, 제1008호, 제1034호, 제1037호, 제1038호, 제2112호, 제2119호, 제2120호, 제2122호 및 제2032호입니다.

상기 개정사항 들이
당
사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

- 기업회계기준서 제1116호 리스(개정)

동 개정사항은 COVID-19의 직접적인 결과로 발생한 임차료 할인 등을 리스이용자가 회계처리하는데 실무적 경감을 제공하고 있습니다. 동 실무적 간편법은 리스이용자에게

COVID-19 관련 임차료 할인 등이 리스변경에 해당하는지 여부를 평가하지 않는선택을 할 수 있도록 허용합니다. 이러한 선택을 한 리스이용자는

COVID-19 관련 임차료 할인 등으로 인한 리스료 변동을 그러한 변동이 리스변경이 아닐 경우에 리스이용자가 회계처리하는 방식과 일관되게 회계처리합니다.

동
실무
적 간편법은 COVID-19의 직접적인 결과로 발생한 임차료 할인 등에만 적용되며 아래의 조건을 모두 충족하는 경우에 적용합니다.

① 리스료의 변동으로 수정된 리스대가가 변경 전 리스대가와 실질적으로 동일하거나 그보다 작음

② 리스료 감면이 2021년 6월 30일 이전에 지급하여야 할 리스료에만 영향을 미침(예를 들어 임차료 할인 등이 2021년 5월 30일 이전에 지급하여야 할 리스료를 감소시키고 2021년 5월 30일 후에 리스료를 증가시키는 경우 이러한 조건을 충족함).

③ 그 밖의 리스기간과 조건은 실질적으로 변경되지 않음

상기 개정사항들이 당사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

2) 재무제표 발행승인일 현재 제정ㆍ공표되었으나, 아직 시행일이 도래하지 아니하였으며 당사가 조기 적용하지 아니한 한국채택국제회계기준의 내역은 다음과 같습니다.

- 기업회계기준서 제1001호 유동부채와 비유동부채의 분류(개정)

동 개정사항은 재무상태표에서 유동부채와 비유동부채의 표시에만 영향을 미치며, 자산, 부채 및 손익의 금액이나 인식시점 또는 해당 항목들에 대한 공시정보에 영향을 미치지 않습니다.

동 개정사항은 유동부채와 비유동부채의 분류는 보고기간말에 존재하는 기업의 권리에 근거한다는 점을 명확히 하고 기업이 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리를 행사할 지 여부에 대한 기대와는 무관하다는 점을 강조합니다. 그리고 보고기간말에 차입약정을 준수하고 있다면 해당 권리가 존재한다고 설명하고 결제는 현금, 지분상품, 그밖의 자산 또는 용역을 거래상대방에게 이전하는 것으로 그 정의를 명확히 합니다.

동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도의 개시일 이후 소급적으로 적용되며 조기적용이 허용됩니다.

- 기업회계기준서 제1103호 '개념체계'에 대한 참조(개정)

동 개정사항은 기업회계기준서 제1103호에서 종전의 개념체계('개념체계'(2007)) 대신 '개념체계'(2018)를 참조하도록 하는 내용을 포함하고 있습니다. 또한 동 개정사항은 기업회계기준서 제1037호의 적용범위에 포함되는 충당부채나 우발부채의 경우취득자는 취득일에 과거사건의 결과로 현재의무가 존재하는지를 판단하기 위해 기업회계기준서 제1037호를 적용한다는 요구사항을 추가합니다. 기업회계기준해석서 제2121호의 적용범위에 해당하는 부담금의 경우 취득자는 부담금을 납부할 부채를 생기게 하는 의무발생사건이 취득일까지 일어났는지를 판단하기 위해 기업회계기준
해석서 제2121호를 적용합니다.

재무제표에 대한 주석-계속

동 개정사항은 취득자는 사업결합에서 우
발자산을 인식하지 않는다는 명시적인 문구를 추가합니다.

동 개정사항은 취득일이 2022년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도의 개시일 이후인 사업결합에 적용합니다. 동 개정사항과 함께 공표된 '한국채택국제회계기준에서 개념체계 참조에 대한 개정'에 따른 모든 개정사항을 동 개정사항 보다 먼저 적용하거나 동 개정사항과 동시에 적용하는 경우에만 동 개정사항의 조기 적용이 허용됩니다.

- 기업회계기준서 제1016호 '유형자산'(개정)

동 개정사항은 유형자산이 사용 가능하기 전에 생산된 재화의 매각금액, 즉 경영진이의도하는 방식으로 가동하는 데 필요한 장소와 상태에 이르게 하기 전에 생산된 재화의 매각금액을 유형자산의 원가에서 차감하는 것을 금지합니다. 따라서 그러한 매각금액과 관련 원가를 당기손익으로 인식하며, 해당 원가는 기업회계기준서 제1002호에 따라 측정합니다.

또한 동 개정사항은 '유형자산이 정상적으로 작동되는지 여부를 시험하는 것'의 의미를 명확히 하여 자산의 기술적, 물리적 성능이 재화나 용역의 생산이나 제공, 타인에 대한 임대 또는 관리활동에 사용할 수 있는 정도인지를 평가하는 것으로 명시합니다.

생산된 재화가 기업의 통상적인 활동의 산출물이 아니어서 당기손익에 포함한 매각금액과 원가를 포괄손익계산서에 별도로 표시하지 않는다면 그러한 매각금액과 원가의
크기, 그리고 매각금액과 원가가 포함되어 있는 포괄손익계산서의 계정을 공시하여야 합니다.

재무제표에 대한 주석-계속

동 개정사항은 이 개정내용을 처음 적용하는 재무제표에 표시된 가장 이른 기간의 개시일 이후에 경영진이 의도한
방식으로 가동할 수 있는 장소와 상태에 이른 유형자산에 대해서만 소급 적용합니다. 동 개정사항의 최초 적용 누적효과는 표시되는 가장 이른 기간의 시작일에 이익잉여금(또는 적절하다면 자본의 다른 구성요소)의 기초 잔액을 조정하여 인식합니다. 동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회
계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다.

- 기업회계기준서 제1037
호 손실부담계약-계약이행원가(개정)

동 개정사항은 계약이행원가는 계약에 직접관련되는 원가로 구성된다는 것을 명확히 합니다. 계약과 직접관련된 원가는 계약을 이행하기 위한 증분원가(예: 직접노무원가, 직접재료원가)와 계약을 이행하기 위한 직접 관련된 그 밖의 원가 배분액(예: 계약의 이행에 사용된 유형자산의 감가상각비)으로 구성됩니다.

동 개정사항은 이 개정사항을 최초로 적용하는 회계연도의 개시일에 모든 의무의 이행이 완료되지는 않은 계약에 적용합니다. 비교재무제표는 재작성 하지 않고, 그 대신 개정 내용을 최초로 적용함에 따른 누적효과를 최초적용일의 기초이익잉여금 또는 적절한 경우 다른 자본요소로 인식합니다.

동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다.

재무제표에 대한 주석-계속

- 한국채택국제회계기준 2018-2020 연차개선

동 연차개선은 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택', 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 기업회계기준서 제1116호 '리스', 기업회계기준서제1041호 '농림어업'에 대한 일부 개정사항을 포함하고 있습니다.

① 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택'

동 개정사항은 지배기업보다 늦게 최초채택기업이 되는 종속기업의 누적환산차이의 회계처리와 관련하여 추가적인 면제를 제공합니다. 기업회계기준서 제 1101호 문단 D16(1)의 면제규정을 적용하는 종속기업은 지배기업의 한국채택국제회계기준 전환일에 기초하여 지배기업의 연결재무제표에 포함될 장부금액으로 모든 해외사업장의 누적환산차이를 측정하는 것을 선택할 수 있습니다. 다만 지배기업이 종속기업을 취득하는 사업결합의 효과와 연결절차에 따른 조정사항은 제외합니다. 관계기업이나 공동기업이 기업회계기준 제1101호 문단 D16(1)의 면제규정을 적용하는 경우에도 비슷한 선택을 할 수 있습니다.

동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다.

재무제표에 대한 주석-계속

② 기업회계기준서 제1109호 '금
융상품'

동 개정사항은 금융부채의 제거 여부를 평가하기 위해 '10%' 테스트를 적용할 때, 기업(차입자)과 대여자 간에 수취하거나 지급하는 수수료만을 포함하며, 여기에는 기업이나 대여자가 다른 당사자를 대신하여 지급하거나 수취하는 수수료를 포함한다는 점을 명확히 하고 있습니다. 동 개정사항은 최초 적용일 이후 발생한 변경 및 교환에 대하여 전진적으로 적용됩니다. 동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 시행되며 조기적용이 허용됩니다.

③ 기업회계기준서 제1116호 '리스'

동 개정사항은 기업회계기준서 제1116호 사례13에서 리스개량 변제액에 대한 내용을 삭제하였습니다. 동 개정사항은 적용사례에만 관련되므로, 시행일은 별도로 규정되지 않았습니다.

④ 기업회계기준서 제1041호 '농림어업'

동 개정사항은 생물자산의 공정가치를 측정할 때 세금 관련 현금흐름을 제외하는 요구사항을 삭제하였습니다. 이는 기업회계기준서 제1041호의 공정가치 측정과 내부적으로 일관된 현금흐름과 할인율을 사용하도록 하는 기업회계기준서 제1113호의 요구사항을 일치시키며, 기업은 가장 적절한 공정가치 측정을 위해 세전 또는 세후 현금흐름 및 할인율을 사용할지 선택할 수 있습니다.

동 개정사항은 2022년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 시행되며 조기적용이 허용됩니다.

재무제표에 대한 주석-계속

당사의 중요한 회계정책은 다음과 같습니다.

(2) 현금및현금성자산

당사의 현금및현금성자산은 보유중인 현금, 은행예금, 기타 취득 당시 만기일이 3개월 이내에 도래하는 매우 유동적인 단기 투자자산을 포함하고 있습니다. 당좌차월은 재무상태표상 단기차입금 계정에 포함됩니다.

(3) 금융상품

금융자산 및 금융부채는 당사가 계약의 당사자가 되는 때에 당사의 재무상태표에 인식하고 있습니다. 금융자산 및 금융부채는
유의적인 금융요소를 포함하지 않는 매출채권을 제외하고는
최초 인식시 공정가치로 측정하고 있습니다. 금융자산의 취득이나 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 최초 인식시 금융자산 또는 금융부채의 공정가치에 차감하거나 가산하고 있습니다. 다만 당기손익-공정가치측정금융자산의 취득이나 당기손익-공정가치측정금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(4) 금융자산

금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 모두 매매일에 인식하거나 제거하고 있습니다. 금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 관련 시장의 규정이나 관행에 의하여 일반적으로 설정된 기간 내에 금융상품을 인도하는 계약조건에 따라 금융자산을 매입하거나 매도하는 계약입니다.

모든 인식된 금융자산은 후속적으로 금융자산의 분류에 따라 상각후원가나 공정가치로 측정합니다.

1) 금융자산의 분류

다음의 조건을 충족하는 채무상품은 후속적으로 상각후원가로 측정합니다.

·
계약상 현금흐름을 수취하기 위하여 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유한다.

·
금융자산의 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생한다.

다음의 조건을 충족하는 채무상품은 후속적으로 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다.

·
계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유한다.

·
금융자산의 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생한다.

상기 이외의 모든 금융자산은 후속적으로 당기손익-공정가치로 측정합니다.

재무제표에 대한 주석-계속

상기에 기술한 내용에도 불구하고 당사는 금융자산의 최초 인식시점에 다음과 같은 취소불가능한 선택 또는 지정을 할 수 있습니다.

·
특정 요건을 충족하는 경우(아래 1-3) 참고) 지분상품의 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시하는 선택을 할 수 있습니다.

·
당기손익-공정가치측정항목으로 지정한다면 회계불일치를 제거하거나 유의적으로 줄이는 경우(아래 1-4) 참고) 상각후원가측정금융자산이나 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 요건을 충족하는 채무상품을 당기손익-공정가치측정항목으로 지정할 수 있습니다.

1-1) 상각후원가 및 유효이자율법

유효이자율법은 채무상품의 상각후원가를 계산하고 관련 기간에 걸쳐 이자수익을 배분하는 방법입니다. 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산의 경우를 제외하고는 유효이자율은 금융자산의 기대존속기간이나 (적절하다면) 그보다 짧은 기간에 걸쳐, 지급하거나 수취하는 수수료와 포인트(유효이자율의 주요 구성요소임), 거래원가 및 기타 할증액 또는 할인액을 포함하되 기대신용손실은 고려하지 않고 예상되는 미래현금수취액의 현재가치를 최초 인식시 총장부금액과 정확히 일치시키는 이자율입니다. 취득시 신용이 손상되어 있는 금융자산의 경우 신용조정 유효이자율은 기대신용손실을 고려한 기대현금흐름의 현재가치를 최초 인식시점의 상각후원가로 할인하여 계산합니다.

금융자산의 상각후원가는 최초 인식시점에 측정한 금액에서 상환된 원금을 차감하고, 최초 인식금액과 만기금액의 차액에 유효이자율법을 적용하여 계산한 상각누계액을 가감한 금액에 손실충당금을 조정한 금액입니다. 금융자산의 총장부금액은 손실충당금을 조정하기 전 금융자산의 상각후원가입니다.

재무제표에 대한 주석-계속

1-2) 기타포괄손익-공정가치측정항목으로 분류되는 채무상품

공정가치는 주석 28에서 설명하고 있는 방법에 따라 결정됩니다. 최초 인식시점에 채무상품은 공정가치에 거래원가를 가산하여 측정합니다. 후속적으로 외화환산손익,손상차손(환입) 및 유효이자율법에 따른 이자수익의 결과에 따른 채무상품의 장부금액 변동은 당기손익으로 인식합니다. 당기손익으로 인식되는 금액은 채무상품이 상각후원가로 측정되었더라면 당기손익으로 인식되었을 금액과 동일합니다. 이를 제외한 채무상품의 모든 장부금액의 변동은 기타포괄손익으로 인식하며 평가손익누계액으로 누적됩니다. 채무상품이 제거될 때 기타포괄손익으로 인식되었던 누적손익은 당기손익으로 재분류됩니다.

1-3) 기타포괄손익-공정가치측정항목으로 지정된 지분상품 

당사는 최초 인식시점에 지분상품에 대한 투자를 기타포괄손익-공정가치 항목으로 지정하는 취소 불가능한 선택(상품별)을 할 수 있습니다. 만일 지분상품이 단기매매항목이거나 사업결합에서 취득자가 인식하는 조건부 대가인 경우에는 기타포괄손익-공정가치측정항목으로의 지정은 허용되지 아니합니다.

기타포괄손익-공정가치항목에 해당하는 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시 공정가치에 거래원가를 가산하여 인식합니다. 후속적으로 공정가치로 측정하며 공정가치의 변동에서 발생한 손익을 기타포괄손익으로 인식하며 평가손익누계액으로 누적됩니다. 지분상품이 처분되는 시점에 누적손익은 당기손익으로 재분류되지 않으며 이익익여금으로 대체됩니다.

지분상품에 대한 투자의 배당금이 명백하게 투자원가의 회수를 나타내지 않는다면 그러한 배당금은 기업회계기준서 제1109호에 따라 당기손익으로 인식합니다. 배당금은 '금융수익' 항목으로 계상하고 있습니다(주석 27 참고).

당사는 최초 인식시점에 단기매매항목이 아닌 모든 지분상품투자에 대하여 기타포괄손익-공정가치측정항목으로 지정하였습니다(주석 5 참고)

.

재무제표에 대한 주석-계속

1-4) 당기손익-공정가치측정금융자산

상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정 요건을 충족하지 않는 금융자산은 당기손익-공정가치로 측정합니다.

·
단기매매항목이 아니고 사업결합에서의 조건부 대가가 아닌 지분상품에 대해 최초인식시점에 기타포괄손익-공정가치항목으로 지정하지 않은 경우 동 지분상품은 당기손익-공정가치측정항목으로 분류합니다(상기 1-3) 참고).

·
상각후원가측정항목의 요건이나 기타포괄손익-공정가치측정항목의 요건을 충족하지 못하는 채무상품(상기 1-1) 및 1-2) 참고)은 당기손익-공정가치측정항목으로 분류합니다. 또한 당기손익-공정가치측정항목으로의 지정이 서로 다른 기준에 따라 자산이나 부채를 측정하거나 그에 따른 손익을 인식하는 경우에 측정 또는 인식상 발생하는 불일치('회계 불일치')를 제거하거나 유의적으로 감소시킨다면 상각후원가측정항목의 요건이나 기타포괄손익-공정가치측정항목의 요건을 충족하는 채무상품을 최초 인식시점에 당기손익-공정가치측정항목으로 지정할 수 있습니다.

당기손익-공정가치측정금융자산은 매 보고기간말 공정가치로 측정하며, 위험회피관계로 지정된 부분을 제외한 공정가치 변동에 따른 손익을 당기손익으로 인식합니다. 또한 당기손익-공정가치측정 금융자산에서 발생한 배당금과 이자수익은 금융수익 항목으로 계상하고 있습니다(주석 23, 27 참고).
공
정가치는 주석 28에서 설명하고 있는 방법에 따라 결정됩니다.

재무제표에 대한 주석-계속

2) 외화환산손익

외화로 표시되는 금융자산의 장부금액은 외화로 산정되며 보고기간말 현물환율로 환산합니다.

·상각후원가로 측정하는 금융자산의 경우(위험회피관계로 지정된 부분 제외) 환율차이는 '기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다(주석 23, 27 참고).
·기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품의 경우(위험회피관계로 지정된 부분제외) 채무상품의 상각후원가의 환율차이는 '기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다.
당기손익으로 인식하는 외화요소는 상각후원가로 측정하는 경우와 동일하기 때문에 장부금액(공정가치)의 환산에 기초한 잔여 외화요소는
평가손익누계액 항목에 기타포괄손익으로 인식됩니다.
·당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 경우(위험회피관계로 지정된 부분 제외) 환율차이는
공정가치 변동에 따른 손익의 일부로
'기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다(주석 23, 27 참고).
·기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품의 경우 평가손익누계액 항목에 기타포괄손익으로 인식됩니다.

3) 금융자산의 손상

당사는 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자, 리스채권, 매출채권 및 계약자산과 금융보증계약에 대한 기대신용손실을 손실충당금으로 인식합니다. 기대신용손실의 금액은 매 보고기간에 금융상품의 최초 인식 이후 신용위험의 변동을 반영하여 갱신됩니다.

당
사
는 매출채권 등에 대해 전체기간 기대신용손실을 인식합니다. 이러한 금융자산에 대한 기대신용손실은 당
사
의 과거 신용손실 경험에 기초한 충당금 설정률표를 사용하여 추정하며, 차입자 특유의 요소와 일반적인 경제 상황 및 적절하다면 화폐의 시간가치를 포함한 현재와 미래 예측 방향에 대한 평가를 통해 조정됩니다.

재무제표에 대한 주석-계속

이를 제외한 금융자산에 대해서는 최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우 전체기간 기대신용손실을 인식합니다. 그러나 최초 인식 후 금융자산의 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우 당
사
는 금융상품의 기대신용손실을 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 측정합니다.

전체기간 기대신용손실은 금융상품의 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건에 따른 기대신용손실을 의미합니다. 반대로 12개월 기대신용손실은 보고기간말 후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인해 기대되는 전체기간 기대신용손실의 일부를 의미합니다.

3-1) 기대신용손실의 측정 및 인식

기대신용손실의 측정은 채무불이행 발생확률, 채무불이행시 손실률(즉 채무불이행이발생했을 때 손실의 크기) 및 채무불이행에 대한 노출액에 따라 결정됩니다. 채무불이행 발생확률 및 채무불이행시 손실률은 상기에서 기술한 바와 같이 과거정보에 기초하며 미래전망 정보에 의해 조정됩니다. 금융자산의 채무불이행에 대한 노출액은 보고기간 말 그 자산의 총장부금액을 나타내며, 금융보증계약의 경우 보고기간 말의 사용금액에 과거 추세와 채무자의 특정 미래 재무적 필요성에 대한 당사의 이해 및 기타 관련된 미래전망 정보에 기초한 채무불이행 시점까지 미래에 사용될 것으로 예상되는 금액을 포함하고 있습니다.

금융자산의 경우 기대신용손실은 계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 수취할 것으로 예상되는 모든 현금흐름의 차이를 최초 유효이자율로 할인한 금액입니다. 리스채권의 경우 기대신용손실을 산정하기 위한 현금흐름은 기업회계기준서 제1116호 '리스'에 따라 리스채권을 측정할 때 사용한 현금흐름과 일관됩니다.

금융보증계약의 경우 당사는 보증대상 금융상품의 계약조건에 따라 채무자의 채무불이행 사건에 대해서만 지급할 것을 요구받으며, 기대신용손실은 발생한 신용손실에 대해 피보증인에게 변제할 것으로 예상되는 금액에서 피보증인, 채무자, 그 밖의 제삼자에게서 수취할 것으로 예상되는 금액을 차감하여 산정하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

전기에 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 금융상품에 대한 손실충당금을 측정하였으나 당기에 더는 전체기간 기대신용손실의 요건에 해당하지 않는다고 판단하는 경우에는 당기말에 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다(간편법 적용 대상 금융자산 제외).

모든 금융자산에 대한 손상 관련 손익은 당기손익으로 인식하며 손실충당금 계정을 통해 해당 자산의 장부금액을 조정합니다. 다만 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자의 경우에는 기타포괄손익으로 인식하여 손익누계액에 누적되며 재무상태표에서 금융자산의 장부금액을 줄이지 아니합니다.

4) 금융자산의 제거

금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나, 금융자산을 양도하고 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 다른 기업에게 이전할 때에만 금융자산을 제거하고 있습니다. 만약 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하지도 않고 보유하지도 않으며, 양도한 금융자산을 계속하여 통제하고 있다면, 당사는 당해 금융자산에 대하여 지속적으로 관여하는 정도까지 계속하여 인식하고 있습니다. 만약 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하고 있다면, 당사는 당해 금융자산을 계속 인식하고 수취한 대가는 담보 차입으로 인식하고 있습니다.

상각후원가로 측정하는 금융자산을 제거하는 경우, 당해 자산의 장부금액과 수취하거나 수취할 대가의 합계의 차이를 당기손익으로 인식합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 투자를 제거하는 경우 이전에 인식한 손익누계액을 당기손익으로 재분류합니다. 반면에 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치항목으로 지정한 지분상품에 대한 투자는 이전에 인식한 손익누계액을 당기손익으로 재분류하지 않으나 이익잉여금으로 대체합니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(5) 재고자산

당사는 재고자산을 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있으며 미착품을 제외한 원가는 이동평균법에 따라 결정하고 있습니다. 재고자산의 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 이용가능한 상태로 준비하는데 필요한 기타 원가를 포함하고 있습니다. 순실현가능가치는 정상적인 영업과정의 예상판매가격에서 예상되는 추가완성원가와 판매비용을 차감한 금액입니다. 

당사의 매출원가는 재고자산 판매에 따른 수익을 인식하는 기간에 재고자산의 장부금액으로 인식하며, 재고자산을 순실현가능가치로 감액한 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간의 비용으로 인식하고 있습니다. 또한 재고자산의 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 재고자산의 매출원가에서 차감하고 있습니다.

(6) 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자

당사의 재무제표는 한국채택국제회계기준서 제1027호에 따른 별도재무제표로서 종속기업, 관계기업 및 공동기업의 투자자가 투자자산을 피투자자의 보고된 성과와 순자산에 근거하지 않고 직접적인 지분투자에 근거한 회계처리로 표시한 재무제표입니다. 당사는 종속기업, 관계기업 및 공동기업에 대한 투자자산에 대해서 한국채택국제회계기준서 제1027호에 따른 원가법을 선택하여 회계처리하고 있습니다. 한편, 종속기업, 관계기업 및 공동기업으로부터 수취하는 배당금은 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(7) 유형자산

유형자산은 최초 인식시 원가로 측정하고 있으며 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 유형자산의 원가는 당해 자산의 매입 또는 건설과 직접적으로 관련되어 발생한 원가로서 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는 데 직접 관련되는 원가와 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는 데 소요될 것으로 최초에 추정되는 원가를 포함하고 있습니다.

후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 유입될 가능성이 높고, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

유형자산 중 토지 및 일부 기타유형자산에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 이를 제외한 유형자산은 아래에 제시된 개별 자산별로 추정된 경제적 내용연수 동안 정액법으로 감가상각하고 있습니다.

구 분
내용연수

건물 및 구축물
10 ~ 40년

기계장치
3 ~ 20년

기타의유형자산
5년

유형자산을 구성하는 일부의 원가가 당해 유형자산의 전체원가에 비교하여 중요하다면, 해당 유형자산을 감가상각할 때 그 부분은 별도로 구분하여 감가상각하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

유형자산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간말에 재검토하고 있으며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다
.

유형자산을 처분하거나 사용이나 처분을 통한 미래경제적효익이 기대되지 않을 때 해당 유형자산의 장부금액을 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 유형자산의 제거로인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 유형자산이 제거되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(8) 투자부동산

임대수익이나 시세차익을 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산(임대수익이나 시세차익을 얻기 위한 목적으로 건설중인 투자부동산 포함)은 투자부동산으로 분류하고 있습니다. 투자부동산은 취득시 발생한 거래원가를 포함하여 최초 인식시점에 원가로 측정하며, 최초 인식 후에 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다.

후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래경제적효익이 유입될 가능성이 높으며, 그 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 한하여 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 후속지출에 의해 대체된 부분의 장부금액은 제거하고 있습니다. 한편, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

투자부동산 중 토지에 대해서는 감가상각을 하지 않으며, 토지를 제외한 투자부동산은 10~40년의 내용연수 동안 정액법으로 상각하고 있습니다.

투자부동산의 감가상각방법, 잔존가치 및 내용연수는 매 보고기간 종료일에 재검토하고 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 그 변경효과에 대해 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

투자부동산을 처분하거나, 투자부동산의 사용을 영구히 중지하고 처분으로도 더 이상의 미래경제적효익을 기대할 수 없는 경우에 해당 투자부동산의 장부금액을 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 투자부동산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 투자부동산이 제거되는 시점의 당기손익으로 인식하고 있습니다.

(9) 무형자산

가
.

개
별
취
득하는 무형자산

내용연수가 유한한
개별 취득 무형자산은 취득원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 인식하며, 추정내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각비를 계상하고 있습니다. 무형자산의 내용연수 및 상각방법은 매 보고기간 종료일에 재검토하고 있으며, 이를 변경하는 것이 적절하다고 판단되는 경우 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다.
내용연수가 비한정인 개별 취득 무형자산은 취득원가에서 손상차손누계액을 차감한 금액으로 인식합니다.

재무제표에 대한 주석-계속

나
.
내부적으로 창출한 무형자산

연구활동에 대한 지출은 발생한 기간에 비용으로 인식하고 있습니다.

다음 사항을 모두 제시할 수 있는 경우에만 개발활동(또는 내부 프로젝트의 개발단계)에서 발생한 무형자산을 인식합니다.

· 무형자산을 사용하거나 판매하기 위해 그 자산을 완성할 수 있는 기술적
 실현가능성

· 무형자산을 완성하여 사용하거나 판매하려는 기업의 의도

· 무형자산을 사용하거나 판매할 수 있는 기업의 능력

· 무형자산이 미래경제적효익을 창출하는 방법

· 무형자산의 개발을 완료하고 그것을 판매하거나 사용하는 데 필요한 기술적,
 재정적 자원 등의 입수가능성

· 개발과정에서 발생한 무형자산 관련 지출을 신뢰성 있게 측정할 수 있는
 기업의 능력

내부적으로 창출한 무형자산의 취득원가는 그 무형자산이 위에서 기술한 인식조건을 최초로 충족시킨 시점 이후에 발생한 지출의 합계이며, 내부적으로 창출한 무형자산으로 인식되지 않는 개발원가는 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다.

내부적으로 창출한 무형자산은 최초 인식 후에 취득원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

다. 사업결합으로 취득한 무형자산

사업결합으로 취득하고 영업권과 분리하여 인식한 무형자산의 취득원가는 취득일의 공정가치로 측정하고, 최초 인식 후에는 취득원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시하고 있습니다.

라
. 무형자산의 제거

당사는 무형자산을 처분하거나, 사용이나 처분을 통한 미래경제적효익이 기대되지 않을 때 해당 무형자산의 장부금액을 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 무형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정하고 있으며, 해당 무형자산이 제거되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

마. 내용연수

당기말 현재 내용연수가 유한한 무형자산별 내용연수와 상각방법은 다음과 같습니다

구분
추정내용연수
상각방법

산업재산권
5~10년
정액법

개발비
5년
정액법

기타의무형자산
10~20년
정액법

회원권
비한정
-

재무제표에 대한 주석-계속

(10)

영업권을 제외한 유ㆍ무형자산의 손상

당사는 영업권을 제외한 유ㆍ무형자산의 손상을 시사하
는 징후가 있는지를 매 보고기간말에 검토하고 있으며, 손상 징후가 있는 경우에는 손상차손금액을 결정하기 위하여 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다.
당사
는 개별 자산별로 회수가능액을 추정하고 있으며, 개별자산의 회수가능액을 추정할 수 없는 경우에는 그 자산이 속하는 현금창출단위의 회수가능액을 추정하고 있습니다
. 공동자산은 합리적이고 일관된배분기준에 따라 개별 현금창출단위에 배분하며, 개별 현금창출단위로 배분할 수 없는 경우에는 합리적이고 일관된 배분기준에 따라 배분될 수 있는 최소 현금창출단위집단에 배분하고 있습니다.

비한정내용연수를 가진 무형자산 또는 아직 사용할 수 없는 무형자산은 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 손상검사를 실시하고 있습니다.

회수가능액은 개별 자산 또는 현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액으로 측정하며, 자산(또는 현금창출단위)의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우에는 자산(또는 현금창출단위)의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 감소된 금액은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 

과거기간에 인식한 손상차손을 환입하는 경우 개별자산(또는 현금창출단위)의 장부금액은 수정된 회수가능액과 과거기간에 손상차손을 인식하지 않았다면 현재 기록되어 있을 장부금액 중 작은 금액으로 결정하고 있으며, 해당 손상차손환입은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(11) 매각예정비유동자산

매각예정으로 분류된 비유동자산(또는 처분자산집단)은 장부금액과 순공정가치 중 작은 금액으로 측정하고 있습니다.

당사는 비유동자산(또는 처분자산집단)의 장부금액이 계속 사용이 아닌 매각거래로 주로 회수될 것이라면 이를 매각예정자산으로 분류하고 있습니다. 이러한 조건은 비유동자산(또는 처분자산집단)이 현재의 상태

에서 통상적이고 관습적인 거래조건만으로

즉시 매각가능하여야 하며 매각될 가능성이 매우 높을 때에만 충족된 것으로 간주됩니다. 경영진은 자산의 매각계획을 확약해야 하며 분류시점에서 1년 이내에 매각완료요건이 충족될 것으로 예상되어야 합니다.

(12)
금융부채와 지분상품

가
.
금융
부채와 자본의 분류

당사는 채무상품과 지분상품을 계약의 실질 및 금융부채와 지분상품의 정의에 따라 금융부채 또는 자본으로 분류하고 있습니다.

나. 지분상품

지분상품
은 기업의 자산에서 모든 부채를 차감한 후의 잔여지분을 나타내는 모든 계약으로서
당사
가 발행한 지분상품은 발행금액에서 직접발행원가를 차감한 순액으로 인식하고 있습니다. 

당사가 재취득하는 자기지분상품은 자본에서 직접 차감하고 있습니
다.
자기지분상품을 매입 또는 매도하거나 발행 또는 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 않습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

다. 복합금융상품

당사
는 발행한 복합금융상품(전환사채)을 계약의 실
질
및 금융부채와 지분상품의 정의
에 따라 금융부채와
자본으로 각각 분류하고 있습니다.
확정 수량의 자기지분상품에 대하여 확정금액의 현금 등 금융자산의 교환을 통해 결제될 전환권옵션
은
지분상품입니다.

부채요소의 공정가치는 발행일 현재 조건이 유사한 일반사채에 적용하는 시장이자율을 이용하여 추정하고 있습니다. 이 금액은 전환으로 인한 소멸 또는 금융상품의 만기까지 유효이자율법을 적용한 상각후원가 기준으로 부채로 기록하고 있습니다.

자본요
소는 전체 복합금융상품의 공정가치에서 부채요소를 차감한 금액으로 결정되며, 법인세효과를 차감한 금액으로 자본항목으로 인식되고 후속적으로 재측정되지 않습니다.
또
한
자본으로 분류된 전환권옵션(전환권대가)은 전환권옵션이 행사될 때까지 자본에 남아있으며, 전환권옵션이 행사되는 경우 자본으로 인식한 금액은 주식발행초과금으로 대체하고 있습니다.

전환사채의 만기까지 전환권옵션이 행사되지 않는 경우 자본으로 인식한 금액은 기타불입자본으로 대체하고 있습니다. 전환사채가지분상품으로 전환되거나 전환권이 소멸되는 때에 당기손익으로 인식될 손익은 없습니다.

전환사채의 발행과 관련된 거래원가는 배분된 총 발행금액에 비례하여 부채요소와 자본요소에 배분하고 있습니다. 자본요소와 관련된 거래원가는 자본에서 직접 인식하고, 부채요소와 관련된 거래원가는 부채요소의 장부금액에 포함하여 전환사채의 존속기간 동안 유효이자율법에 따라 상각하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

라. 금융부채

모
든 금융부채는 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정하거나 당기손익-공정가치로 측정합니다. 그러나 금융자산의 양도가 제거요건을 충족하지 못하거나 지속적 관여 접근법이 적용되는 경우에 발생하는 금융부채와 발행한 금융보증계약은 아래에 기술하고 있는 특정한 회계정책에 따라 측정됩니다. 

마.
당기손익공정가치측정금융부채

금융부채는 사업결합에서 취득자의 조건부대가이거나 단기매매항목이거나 최초 인식시 당기손익인식항목으로 지정할 경우 당기손익-공정가치측정금융부채로 분류하고 있습니다. 

바.
상각후원가측정금융부채

금융부채는 사업결합에서 취득자의 조건부대가이거나 단기매매항목이거나 최초 인식시 당기손익인식항목으로 지정할 경우에 해당하지 않는 경우 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정됩니다.

유효이자율법은 금융부채의 상각후원가를 계산하고 관련 기간에 걸쳐 이자비용을 배분하는 방법입니다. 유효이자율은 금융부채의 기대존속기간이나 (적절하다면) 더 짧은 기간에
지급하거나 수취하는 수수료와 포인트(유효이자율의 주요 구성요소임), 거래원가 및 기타 할증액 또는 할인액을 포함하

여

예상되는 미래현금지급액의 현재가치를
금융부채의 상각후원가와
정확히 일치시키는 이자율입니다.

재무제표에 대한 주석-계속

사. 금융보증부채

금융보증계약은 채무상품의 최초 계약조건이나 변경된 계약조건에 따라 지급기일에 특정 채무자가 지급하지 못하여 보유자가 입은 손실을 보상하기 위해 발행자가 특정금액을 지급하여야 하는 계약입니다.

금융보증부채는 공정가치로 최초 측정하며, 당기손익인식항목으로 지정되거나
자산의 양도로 인해 발생한 것이 아니라면
다음 중 큰 금액으로 후속측정하여야 합니다.

(가)
기업회계기준서 제1109호에 따라 산정한 손실충당금(상기 '금융자산' 참고)

(나)
최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한금액

아. 외화환산손익

외화로 표시되는 금융부채는 보고기간 말 시점의 상각후원가로 측정하며 외화환산손익은 금융상품의 상각후원가에 기초하여 산정됩니다. 위험회피관계로 지정된 부분을제외한 금융부채의 외화환산손익은 '기타영업외손익' 항목에 당기손익으로 인식됩니다(주석 23, 27 참고). 외화위험을 회피하기 위한 위험회피수단으로 지정된 경우에 외화환산손익은 기타포괄손익으로 인식되며 자본에 별도의 항목으로 누적됩니다.

외화로 표시되는 금융부채의 공정가치는 외화로 산정되며 보고기간말 현물환율로 환산합니다. 당기손익-공정가치로 측정되는 금융부채의 경우 외화환산요소는 공정가치손익의 일부를 구성하며 당기손익으로 인식됩니다(위험회피관계로 지정된 부분 제외)
.

재무제표에 대한 주석-계속

자. 금융부채의 제거

당사는 당사의 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우에만 금융부채를 제거합니다.
지급한 대가와 제거되는 금융부채의
장부금액과 지급하거나 지급할 대가의
차이는 당기손익으로 인식하고 있습니다.

기존 대여자와 실질적으로 다른 조건으로 채무상품을 교환한 경우에 기존 금융부채는 소멸하고 새로운 금융부채를 인식하는 것으로 회계처리합니다. 이와 마찬가지로 기존 금융부채(또는 금융부채의 일부)의 조건이 실질적으로 변경된 경우에도 기존 금융부채는 소멸하고 새로운 부채를 인식하는 것으로 회계처리합니다. 지급한 수수료에서 수취한 수수료를 차감한 수수료 순액을 포함한 새로운 조건에 따른 현금흐름을 최초 유효이자율로 할인한 현재가치가 기존 금융부채의 나머지 현금흐름의 현재가치와 적어도 10%이상이라면 조건이 실질적으로 달라진 것으로 간주합니다. 조건변경이 실질적이지 않다면 조건변경 전 부채의 장부금액과 조건변경 후 현금흐름의 현재가치의 차이는 변경에 따른 손익으로 '기타영업외손익' 항목으로 인식합니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(13)
퇴직급여비용과 해고급여

확정기여형 퇴직급여제도에 대한

기여금은
종업원이 이에 대하여 지급받을 자격이 있는 용역을 제공한 때 비용으로 인식하고 있습니다.

확
정급여형 퇴직급여제도의 경우, 확정급여채무는 독립된 보험계리법인에 의해 예측단위적립방식을 이용하여 매 보고기간 말에
보험수리적 평가를 수행하여 계산하고 있습니다.
보험수리적손익과 사외적립자산의 수익(순확정급여부채(자산)의 순이자에포함된 금액 제외) 및 자산인식상한효과의 변동으로 구성된 순확정급여부채의 재측정요소는 재측정요소가 발생한 기간에 기타포괄손익으로 인식하고, 재무상태표에 즉
시 반영하
고 있습니다. 포괄손익계산서에 인식한 재측정요소는 이익잉여금으로 즉시인식하며, 후속기간에 당기손익으로 재분류되지 아니합니다.

과
거
근
무
원
가
는
제도의개정이 발생한 기간에 인식하고, 순이자는 기초시점에 순확정급여부채(자산)에 대한 할인율을 적용하고 산출하고 있습니다. 확정급여원가의 구성요소는 근무원가(당기근무원가와 과거근무원가 및 정산으로 인한 손익)와 순이자비용(수익) 및 재측정요소로구성되어 있습니다.

당사는 근무원가와 순이자비용(수익)은 당기손익으로 인식하고 있으며, 재측정요소는 기타포괄손익에 인식하고 있습니다. 제도의 축소로 인한 손익은
과거근무원가로 처리하고 있습니다.

재무제표상 확정급여채무는 확정급여제도의 실제 과소적립액과 초과적립액을 표시하고 있습니다. 이러한 계산으로 산출된
초과적립액은
제도로부터 환급받거나 제도에 대한 미래 기여금이 절감되는 방식으로 이용가능한 경제적효익
의 현재가치를 가산한 금액을 한도로 자산으로 인식하고 있습니다.

종업원이나 제3자의 재량적 기여금은 제도에 대한 그러한 기여금이 납부될 때 근무원가를 감소시키고 있습니다. 제도의 공식적 규약에 종업원이나 제3자로부터의 기여금이 있을 것이라고 특정할 때, 회계처리는 다음과 같이 기여금이 근무용역에 연계되어 있는지 여부에 달려 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

만약 기여금이 근무용역에 연계되어 있지 않다면(예를 들어 사외적립자산의 손실이나 보험수리적손실에서 발생하는 과소적립액을 감소시키기 위한 기여금), 기여금은 순확정급여부채(자산)의 재측정에 영향을 미칩니다.

만약 기여금이 근무용역에 연계되어 있다면 기여금은 근무원가를 감소시킵니다. 근무연수에 따라 결정되는 기여금액의 경우 당사는 총급여에 대해 기업회계기준서 제1019호 문단70에서 요구하는 배분방법에 따라 근무기간에 기여금을 배분합니다. 반면에 근무연수와 독립적인 기여금액의 경우 당사는 이러한 기여금을 관련 근무용역이 제공되는 해당기간의 근무원가의 감소로 인식합니다.

(14) 차입원가

당사
는 적격자산의 취득, 건설 또는 제조와 직접 관련된 차입원가를 적격자산을 의도된 용도로 사용하거나 판매가능한 상태에 이를 때까지 당해 자산원가의 일부로 자본화하고 있습니다.
적격자산이란 의도된 용도로 사용하거나 판매될 수 있는 상태가 될때까지 상당한 기간을 필요로 하는 자산을 말합니다.

적격자산을 취득하기 위한 목적으로 차입한 당해 차입금에서 발생하는 일시적 운용 투자수익은 자본화가능 차입원가에서 차감하고 있습니다.

기타 차입원가는 발생한 기간의 당기손익으로 인식하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(15) 파생상품

당사
는 이자율위험과 외화위험을 관리하기 위하여 통화선도, 이자율스왑, 통화스왑 등 다수의 파생상
품계약을 체결하고 있습니다.

파생상품은 최초 인식시 계약일의 공정가치로 측정하고 있으며, 후속적으로 매 보고기간말의 공정가치로 재측정하고 있습니다. 파생상품을 위험회피수단으로 지정하지않거나 위험회피에 효과적이지 않다면 파생상품의 공정가치변동으로 인한 평가손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 파생상품을 위험회피수단으로 지정하고 위험회피에 효과적이라면 당기손익의 인식시점은 위험회피관계의 특성에 따라 좌우됩니다. 

공정가치가 정(+)의 값을 갖는 파생상품은 금융자산으로 인식하며, 부(-)의 값을 갖는파생상품을 금융부채로 인식하고 있습니다.
법적인 권리가 없거나 상계할 의도가 없다면 재무상태표상 파생상품은 상계하지 아니합니다.
파생상품은 파생상품의 잔여만기가 12개월을 초과하고 12개월 이내에 실현되거나 결제되지 않을 것으
로 예상되는 경우에는 비유동자산 또는 비유동부채로 분류하고 있습니다. 기타 파생상품은 유동자산 또는 유동부채로 표시하고 있습니다.

가. 내재파생상품

내재파생상품은 파생상품이 아닌 주계약을 포함하는 복합상품의 구성요소로, 복합상품의 현금흐름 중 일부를 독립적인 파생상품의 경우와 비슷하게 변동시키는 효과를 가져옵니다.

기업회계기준서 제1109호의 적용범위에 포함되는 금융자산을 주계약으로 포함하는 복합계약에 내재된 파생상품은 분리하지 아니합니다. 복합계약 전체를 기준으로 분류하며 상각후원가나 공정가치로 후속측정합니다.

재무제표에 대한 주석-계속

기업회계기준서 제1109호의 적용범위에 포함되는 금융자산이 아닌 주계약(예를 들어 금융부채)을 포함하는 복합계약에 내재된 파생상품은 내재파생상품이 파생상품의 정의를 충족하고 내재파생상품의 특성ㆍ위험이 주계약의 특성ㆍ위험과 밀접하게 관련되어 있지 않고 주계약이 당기손익-공정가치로 측정되지 않는다면 별도의 파생상품으로 회계처리합니다.

내재파생상품과 관련되어 있는
복합
계약의 잔여만기가 12개월을 초과하고, 12개월 이내에 실현되거나 결제되지 않을 것으로 예상되는 경우에는 내재파생상품은 비유동자산 또는 비유동부채로 표시
하고 있습니다.

나. 위험회피회계

당사
는 파생상품, 내재파생상품 또는 회피대상위험이 외화위험인 비파생금융상품을 공정가치위험회피, 현금흐름위험회피 또는 해외사업장순투자위험회피에 대한 위험회피수단으로 지정하고 있습니다. 확정계약의 외화위험회피는 현금흐름위험회피로 회계처리하고 있습니다.

당사
는 위험회피의 개시시점에

위험관리목적, 위험회피전략 및 위험회피수단과 위험회피대상항목의 관계를 문서화하고 있습니다. 또한,
당사
는 위험회피의 개시시점과 후속기간에 위험회피수단이 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치 또는 현금흐름의 변동을 상쇄하는데 매우 효과적인지 여부를 문서화하고 있습니다.

다. 공정가치위험회피

당사
는 위험회피수단으로 지정되고 공정가치위험회피회계의 적용요건을 충족한 파생상품의
공정가치변동을 즉시 당기손익으로 인식하고 있으며, 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치변동도 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 위험회피수단의 공정가치변동과 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치변동은 포괄손익계산서상 위험회피대상항목과 관련된 항목에 인식하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

공정가치위험회피회계는
당사
가 위험회피관계의 지정을 철회하는 경우, 위험회피수단이 소멸, 매각, 종료 또는 행사되는 경우, 또는 공정가치위험회피회계의 적용요건을 더 이상 충족하지 않는 경우에
중단됩니다. 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 장부금액 조정액은 위험회피회계가 중단된 날부터 상각하여 당기손익으로 인식하고 있습니다.

라
. 현금흐름위험회피

당사
는 위험회피수단으로 지정되고 현금흐름위험회피회계의 적용요건을 충족한 파생상품의 공
정가치변동분 중 위험회피에 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 인식하고 현금흐름위험회피적립금에 누계하고 있습니다. 위험회피에 비효과적인 부분과 관련된 손익은 당기손익으로 인식하고, 손익계산서상 '금융수익 및 비용' 항목으로 처리하고 있습니다.

이전에 기타포괄손익으로 인식하고 자본항목에 누계한 위험회피수단 평가손익은 위험회피대상항목이 당기손익에 영향을 미치는 때에 당기손익으로 재분류하고 있으며,재분류된 금액은 포괄손익계산서상 위험회피대상항목과 관련된 항목에 인식하고 있습니다. 그러나 위험회피대상 예상거래에 따라 향후 비금융자산이나 비금융부채를 인식하는 경우에는 이전에 기타포괄손익으로 인식하고 자본항목에 누계한 위험회피수단 평가손익은 자본에서 제거하여 비금융자산 또는 비금융부채의 최초 원가에포함하고 있습니다.

현금흐름위험회피회계는
당사
가 위험회피관계의 지정을 철회하는 경우, 위험회피수단이 소멸, 매각, 종료, 행사되는 경우, 또는 현금흐름위험회피회계의 적용요건을 더 이상 충족하지 않는 경우에 중단됩니
다. 현금흐름위험회피회계 중단시점에서 기타포괄손익으로 인식하고 자본항목에 누계한 위험회피수단의 평가손익은 계속하여 자본으로 인식하고 예상거래가 궁극적으로 당기손익으로 인식될 때 당기손익으로 재분류하고 있습니다. 그러나 예상거래가 더 이상 발생하지 않을 것으로 예상되는 경우에는자본으로 인식한 위험회피수단의 누적평가손익은 즉시 당기손익으로 재분류하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(16) 충당부채와 우발부채

충당부채는 과거의 사건으로 인한 현재의무(법적의무 또는 의제의무)로서, 당해 의무를 이행할 가능성이 높으며 그 의무의 이행에 소요될 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있을 경우에 인식하고 있습니다.

충당부채로 인식하는 금액은 관련된 사건과 상황에 대한 불가피한 위험과 불확실성을 고려하여 현재 의무의 이행에 소요되는 지출에 대한 각 보고기간말 현재 최선의 추정치입니다. 화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 평가하고 있습니다. 할인율은 부채의 고유한 위험과 화폐의 시간가치에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 세전 이자율입니다. 시간경과에 따른 충당부채의 증가는 발생시 금융원가로 당기손익에 인식하고 있습니다.

충당부채를 결제하기 위해 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제 3 자가 변제할 것이예상되는 경
우,
당사
가 의무를 이행한다면 변제를 받을 것이 거의 확실하고 그 금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있다는 조건을 충족하는 경우에 당해 변제금액을 자산으로인식하고 있습니다. 

매 보고기간말마다 충당부채의 잔액을 검토하고, 보고기간말 현재 최선의 추정치를 반영하여 조정하고 있습니다. 의무이행을 위하여 경제적효익이 내재된 자원이 유출될 가능성이 더이상 높지 아니한 경우에는 관련 충당부채를 환입하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(17) 자기주식

자기지분상품을 재취득하는 경우 (이하 "자기주식") 거래원가 중 당해 자본거래에 직접 관련되어 발생하는 증분원가에 대해서는 관련된 법인세혜택을 차감한 순액을 자본에서 차감하여 회계처리하고 있으며, 기타자본항목의 계정과목으로 하여 재무상태
표상 총자본의 차감항목으로 표시하고 있습니다.

한편, 자기주식을 매입 또는 매도하거나 소각하는 경우의 손익은 당기손익으로 인식하지 아니하고 자본에서 직접 인식하고 있습니다.

(18) 수익인식

수익은 당사의 통상적인 활동에서 발생하는 재화의 판매 및 용역의 제공에 대하여 받았거나 받을 대가의 공정가액으로 구성되어 있으며 수익은 부가가치세, 반품, 리베이트 및 할인액을 차감한 순액으로 표시하고 있습니다. 당사는 수익금액을 신뢰성 있게측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 당사의 활동별 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다.

가. 한 시점에 인식하는 수익

당사는
무기화학과 석탄석유화학 등의 제품 및 상품을 판매하고 있습니다. 재화의 판매와 관련한 보증은 별도로 구매할 수 없
으며, 보증은 관련 제품이 합의된 규격에 부합한다는 확신을 제공합니다. 따라서 당사는 기존 회계처리와 동일하게 그러한 보증을 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채, 우발자산'에 따라 회계처리합니다(주석
19
참조).

재무제표에 대한 주석-계속

제품 및 상품을 판매의 경우, 재화가 고객의 특정 위치에 운송(인도)되어 고객에게 재화의 통제가 이전되었을 때 수익을 인식합니다. 재화가 인도된 후에 고객은 재화를 유통하는 방식과 가격 결정에 완전한 재량권을 보유하며, 재화를 판매할 때 주된 책임을 지고 재화와 관련한 손실이나 진부화에 대한 위험을 부담합니다. 당사는 재화가 고객에게 인도되었을 때 수취채권을 인식합니다.

또
한
수익은 과거에 축적된 경험에 근거하여 판매시점에 추정한 수량 및 가격할인과 반품금액을 차감한 순액으로 인식하고 있으며, 과거경험상 반품예상 금액의 금액적 중요성이 낮은 반품조건 판매거래의 경우에는 판매금액 전체를 수익으로 인식하고 있습니다.

나. 기간에 걸쳐 인식하는 수익
당사는 부동산임대서비스와 용역을 제공하여 수익을 인식합니다. 이러한 경우
기간에 걸쳐 이행되는 수행의무로 인식되며 수익은 계약의 이행에 따라

인식하
고
있습니다.

(19) 리스

당사는 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 리스이용자에 이전되는 리스계약을 금융리스로 분류하고, 금융리스 외의 모든 리스계약을 운용리스로 분류하고 있습니다. 

1) 당
사
가 리스제공자인 경우

당
사
는 금융리스의 경우, 금융리스의 리스순투자와 동일한 금액을 금융리스채권으로 인식하고, 금융리스순투자 미회수분에 대하여 유효이자율법을 적용하여 이자수익을 인식하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

운용리스로부터 발생하는 리스료수익을 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 수익으로 인식하고, 운용리스의 협상 및 계약단계에서 발생한 리스개설직접원가는 리스자산의 장부금액에 가산한 후 정액기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식하고 있습니다.

금융리스에서 리스이용자로부터 받는 금액은
당사의
리스순투자로서 수취채권으로 인식합니다.
당사는 당사의
리스순투자 금액에 일정한 기간수익률을 반영하는 방식으로 리스기간에 걸쳐 금융수익을 배분합니다.

최초 인식 이후에
당사는
추정 무보증잔존가치를 정기적으로 검토하며, 기업회계기준서 제1109호의 제거 및 손상에 대한 요구사항을 적용하여 리스채권의 기대신용손실을 손실충당금으로 인식합니다.

금융리스수익은 리스채권의 총장부금액을 참조하여 계산합니다. 다만 신용이 손상된금융리스채권의 경우에는 상각후원가(즉 손실충당금 차감 후 금액)를 참조하여 금융수익을 계산합니다.

2) 당
사
가 리스이용자인 경우

당
사
는 리스기간개시일에 최소리스료의 현재가치와 리스자산의 공정가치 중 작은 금액을 재무상태표에 금융리스자산과 금융리스부채로 각각 인식하고 있습니다.

리스료는 매기 부채의 잔액에 대하여 일정한 기간이자율이 산출되도록 이자비용과 리스부채의 상환액으로 배분하고 있습니다. 차입원가에 대한 당사의 회계정책에 따라 당해 적격자산의 일부로 자본화되는 경우를 제외한 금융원가는 발생 즉시 비용으로 인식하고 있습니다. 조정리스료는 발생한 기간의 비용으로 회계처리하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

운용리스료는 리스자산의 효익의 기간적 형태를 보다 잘 나타내는 다른 체계적인 인식기준이 없다면 리스기간에 걸쳐 균등하게 배분된 금액을 비용으로 인식하고 있습니다. 또한 운용리스에서 발생한 조정리스료는 발생한 기간의 비용으로 회계처리하고 있습니다.

운용리스 계약시 리스인센티브를 받은 경우 이를 부채로 인식하고 있으며, 리스인센티브의 효익은 리스자산의 효익의 기간적 형태를 보다 잘 나타내는 다른 체계적인 인식기준이 없다면, 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 리스비용에서 차감하는 형식으로 인식하고 있습니다.

3) 집행가능기간

국제회계기준해석위원회(IFRS IC)는 2019년 12월 16일 '리스기간과 임차자산개량권의 내용연수'에 대해 집행가능한 기간 결정 시 리스 종료에 따른 모든 경제적 불이익을 고려한다는 내용을 발표하였습니다. 회사는 해당 결정에 따라 집행가능한 기간에 대한 회계정책 변경이 재무제표에 미치는 영향을 분석하였으며 그 효과를 재무제표에 반영하였습니다. (주석 9, 29, 30 참조)

재무제표에 대한 주석-계속

(20) 정부보조금

당사
는 정부보조금에 부수되는 조건의 준수와 보조금 수취에 대한 합리적인 확신이 있을 경우에만 정부보조금을 인식하고 있습니다.

시장이자율보다 낮은 이자율인 정부대여금의 효익은 정부보조금으로 처리하고 있으며, 해당 정부보조금은 시장이자율에 기초하여 산정된 정부대여금 공정가치와 수취한 대가의 차이로 측정하고 있습니다.

자산관련 정부보조금은 자산의 장부금액을 결정할 때 차감하여 재무상태표에 표시하고 있습니다

(유형자산 취득 관련 정부보조금 포함)
.
해당 정부보조금은 관련자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각비를 감소시키는 방식으로 당기손익으로 인식하고 있습니다.

수
익관련 정부보조금은
보전하려 하는
비용에 대응시키기 위하여 체계적인 기준에 따라 해당 기간에 걸쳐 수익으로 인식하며, 이미 발생한 비용이나 손실에 대한 보전 또는 향후 관련원가의 발생 없이 당사사에 제공되는 즉각적인 금융지원으로 수취하는 정부보조금은 수취할 권리가 발생하는 기간에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

유무형자산의 취득과 관련된 정부보조금은 관련계정의 차감계정으로 인식하여 관련 자산의 내용연수에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다.

재무제표에 대한 주석-계속

법
인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성되어 있습니다.

가. 당기법인세

당기 법인세부담액은 당기의 과세소득을 기초로 산정됩니다. 과세소득은 다른 과세기간에 가산되거나 차감될 손익항목 및 비과세항목이나 손금불인정항목 때문에 과세소득과
순이익
은 차이가 발생합니다. 당사의 당기 법인세와 관련된 부채는 보고기간말까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율 및 세법에 근거하여 계산됩니다.

나. 이연법인세

이연법인세는 재무제표상 자산과 부채의 장부금액과 과세소득 산출시 사용되는 세무기준액과의 차이인 일시적차이
와 관련하여 납부하거나 회수될 법인세 금액이며 부채법을 이용하여 회계처리합니다.
이연법인세부채는 일반적으로 모든
가산할 일시적 차이에 대하여 인식됩니다. 이연법인세자
산은 일반적으로 차감할
일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에, 모든 차감할일시적차이에 대하여 인식됩니다. 그러나 가산할 일시적차이가 영업권을 최초로 인식할 때 발생하거나, 자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래가 사업결합거래가 아니고 거래 당시에 회계이익과 과세소득(세무상결손금)에 영향을 미치지 아니하는 거래에서 발생하는 경우 이연법인세부채는 인식하지 아니합니다. 그리고 차감할 일시적차이가 자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래가 사업결합거래가 아니고 거래 당시 회계이익과 과세소득(세무상결손금)에 영향을 미치지 않는 거래에서 발생하는 경우에는 이연법인세자산은인식하지 않습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

이연법인세자산과 부채는 보고기간 종료일 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율 및 세법에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 지급될 회계기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정합니다. 이연법인세자산과 부채를 측정할 때에는 보고기간 종료일 현재 당사가 관련 자산과 부채의 장부금액을 회수하거나 결제할 것으로 예상되는 방식에 따라 법인세효과를 반영합니다.

이연법인세자산과 부채는 기업이 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있으며, 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세로서 과세대상기업은 다르지만 당기법인세 부채와 자산을 순액으로 결제할 의도가 있거나, 중요한 금액의 이연법인세부채가 결제되거나 이연법인세자산이 회수될미래에 각 회계기간마다 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에만 상계합니다.

다. 당기법인세 및 이연법인세의 인식

당기법인세 및 이연법인세는 동일 회계기간 또는 다른 회계기간에 기타포괄손익이나자본으로 직접 인식되는 거래나 사건 또는 사업결합으로 영업권을 최초 인식하는 경우에서 발생하는 경우를 제외하고는 수익이나 비용으로 인식하여 당기손익에 포함합니다.

재무제표 작성에 있어서 그 기업의 기능통화 외의 통화(외화)로 이루어진 거래는 거래일의 환율로 기록됩니다. 매 보고기간말에 화폐성 외화항목은 보고기간말의 환율로 재환산하고 있습니다. 한편 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 재환산하지만, 역사적 원가로 측정되는 비화폐성 외화항목은 재환산하지 않습니다.

외환차이는 다음을 제외하고는 발생하는 기간의 당기손익으로 인식하고 있습니다.

-

미래 생산에 사용하기 위하여 건설중인 자산과 관련되고, 외화차입금에 대한 이자비용조정으로 간주되는 자산의 원가에 포함되는 외환차이

-

특정 외화위험을 회피하기 위한 거래에서 발생하는 외환차이

재무제표에 대한 주석-계속

(23) 공정가치

공정가치는 가격이 직
접 관측가능한지 아니면 가치평가기법을 사용하여 추정하는지의 여부에 관계없이 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격입니다. 자산이나 부채의 공정가치를 추정함에 있어 당사는 시장참여자가 측정일에 자산이나 부채의 가격을 결정할 때 고려하는 자산이나 부채의 특성을 고려합니다. 기업회계기준서 제1102호 주식기준보상의 적용범위에 포함되는 주식기준보상거래, 기업회계기준서 제1017호 리스의 적용범위에 포함되는 리스거래, 기업회계기준서 제1002호 재고자산의 순실현가능가치 및 기업회계기준서 제1036호 자산손상의 사용가치와 같이 공정가치와 일부 유사하나 공정가치가 아닌 측정치를 제외하고는 측정 또는 공시목적상 공정가치는 상기에서 설명한 원칙에 따라 결정됩니다.

(수준 1)

측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격

(수준 2)
수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로관측가능한 투입변수에서 도출된 금액

(수준 3)
자산이나 부채에 대한 관측가능하지 않은 투입변수를 포함한 가치평가기법에서 도출된 금액 (관측가능하지 않은 투입변수)

(24)
온실가스 배출권 할당 및 거래제도

당사는 배출권을 무형자산으로 분류하며 정부로부터 무상으로 할당받은 배출권은 영(0)으로 측정하고 매입한 배출권은 배출권의 취득을 위한 지급한 대가인 원가로 측정하고 있습니다. 또한 정부로부터 해당 이행연도와 관련하여 무상으로 할당받은 배출권이 당기에 발생한 배출부채에 따른 의무를 이행하는데 충분한 경우에는 배출부채를 영(0)으로 측정하며, 다만 무상할당 배출권 수량을 초과하는 배출량에 대해서는 부족분에 해당하는 배출부채의 이행에 소요될 것으로 예상되는 지출에 대한 보고기간 말 현재의 최선의 추정치로 배출부채를 측정하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

3. 중요한 회계추정 및 판단

당사의 회계정책을 적용함에 있어서, 경영진은
재무제표에 인식되는 금액에 유의적인 영향을 미치는 판단을 하여야 하며(추정과 관련된 사항은 제외),
다른 자료로부터 쉽게 식별할 수 없는 자산과 부채의 장부금액에 대한 판단, 추정 및 가정을 하여야 합니다.
추정치와 관련 가정은 과거 경험 및 관련이 있다고 여겨지는 기타 요인에 근거합니다. 또한
실제 결과는 이러한 추정치들과 다를 수도 있습니다. 

추정과 기초적인 가정은 계속적으로 검토됩니다. 회계추정에 대한 수정은 그러한 수정이 오직 당해 기간에만 영향을 미칠 경우 수정이 이루어진 기간에 인식되며, 당기 그리고 미래기간 모두에 영향을 미칠 경우 수정이 이루어진 기간과 미래기간에 인식됩니다.

(1) 회계정책을 적용하는 과정에서 내린 중요한 판단

아래 항목들은 추정과 관련된 것(주석3.(2) 참고)과는 별개인 중요한 판단으로서, 이는 경영진이 당사의 회계정책을 적용하는 과정에서 내린 것이며, 재무제표에 인식된 금액에 중요한 영향을 미치는 사항입니다.

1) 차입원가 자본화

주석 2에 기재된 바와 같이, 당사는 적격자산의 취득, 건설 또는 생산과 직접 관련된 차입원가는 당해 자산 원가의 일부로 자본화합니다.

재무제표에 대한 주석-계속

2) 사업모형 평가

금융자산의 분류 및 측정은 계약상 현금흐름 특성과 사업모형에 근거하여 이루어집니다(주석 2 '금융자산' 부분 참고). 사업모형은 특정 사업 목적을 이루기 위해 금융자산의 집합을 함께 관리하는 방식을 반영하는 수준에서 결정됩니다. 이러한 평가에는 모든 관련 증거를 반영한 판단을 포함하며, 이러한 관련 증거는 자산의 성과를 평가하고 측정하는 방식, 자산의 성과에 영향을 미치는 위험과 그러한 위험을 관리하는 방식 및 자산의 관리자에 대한 보상방식을 포함하고 있습니다. 당사는 상각후원가나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 금융자산이 만기 이전에 제거된 경우 그러한 매도 이유를 이해하고 그러한 이유가 해당 금융자산을 관리하는 사업모형의 목적과 일관되는지를 판단하기 위해 관찰하고 있습니다. 관찰은 남아있는 금융자산에 대한 사업모형이 적절한지 및 만약 적절하지 않다면 사업모형의 변경과 그에 따른 금융자산 분류의 전진적인 변경이 있었는지에 대한 당사의 지속적인 평가의 한 부분입니다. 표시된 기간 동안에는 그러한 변경이 요구되지 아니하였습니다.

당기손익공정가치측정금융자산 및 매매목적파생상품 등은 최초인식 이후 공정가치로 측정하며, 공정가치 변동에 따른 평가손익을 당기손익으로 반영하고 있습니다. 주석 28에 기술된 바와 같이, 공정가치 측정시 활성시장에서 공시되는 시장가격이 있는 경우에는 그 시장가격을 공정가치로 적용하나, 그러한 시장가격이 없는 경우에는 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변수를 포함하는 평가기법을 사용하였습니다. 주석 28은 금융상품의 공정가치 결정에 사용된 주요 가정의 세부내용과 이러한 가정에 대한 민감도 분석내용을 제공하고 있습니다. 경영진은 금융상품의 공정가치 결정에 사용된 평가기법과 가정들이 적절하다고 믿고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 추정 불확실성의 주요 원천

아래 항목들은 차기 회계연도 내에 자산과 부채의 장부금액에 중요한 수정사항을 야기할 수 있는 중요한 위험요소를 가지고 있는 보고기간 종료일 현재의 미래에 관한 주요 가정 및 기타 추정 불확실성의 주요 원천입니다.

1) 손실충당금의 계산

기대신용손실을 측정할 때 당사는 합리적이고 뒷받침할 수 있는 미래전망정보를이용하며, 그러한 정보는 서로 다른 경제적 변수의 미래 변동 및 그러한 변수들이 상호 어떻게 영향을 미치는지에 대한 가정에 기초합니다.

채무불이행시 손실률은 채무불이행이 발생했을 때의 손실액에 대한 추정치입니다. 이는 계약상 현금흐름과 채권자가 수취할 것으로 예상하는 현금흐름의 차이에 기초하며, 담보와 신용보강에 따른 현금흐름을 고려합니다.

채무불이행 발생확률은 기대신용손실을 측정하기 위한 주요 투입변수를 구성합니다.채무불이행 발생확률은 대상기간에 걸친 채무불이행의 발생가능성에 대한 추정치이며, 과거정보 및 미래상황에 대한 가정과 기대를 포함합니다.

2)

복구충당부채의 추정

당사는 임차자산 및 소재 장소에 대해 임차기간이 종료된 후에 원상회복을 위하여 그자산을 제거, 해체하거나 또는 그 장소를 복원하는데 소요될 것으로 추정되는 비용에대해 그 지출의 현재가치를 매년 추정하여 충당부채로 계상하고 있습니다. 원상복구에 따른 미래현금흐름의 추정은 물가상승률과 시장위험프리미엄을 반영하여 결정하였으며, 현재가치는 그 추정 미래현금흐름을 무위험이자율로 할인하여 추정하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

3)
신
용위험의 유의적 증가

주석 2에서 설명하고 있는 바와 같이 최초 인식 후에 금융상품의 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우에는 12개월 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하나, 최초 인식 후에 금융상품의 신용위험이 유의적으로 증가한 경우 또는 손상된 자산에 대해서는 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다. 기업회계기준서 제1109호는 어떤 것이 신용위험의 유의적인 증가를 구성하는지에 대해 정의하고 있지 아니합니다. 자산의 신용위험이 유의적으로 증가하였는지을 평가할 때 당사는 양적ㆍ질적인 합리적이고 뒷받침될 수 있는 미래전망정보를 고려하고 있습니다.

4)
비
금융자산의 손상

당사는 매 보고기간 종료일에 모든 비금융자산에 대하여 손상징후의 존재 여부를 평가합니다. 비한정내용연수의 무형자산에 대해서는 매년 또는 손상징후가 있는 경우에 손상검사를 수행합니다. 기타 비금융자산에 대해서는 장부금액이 회수가능하지 않을 것
이라는 징후가 있을 때 손상검사를 수행합니다.
회수가능액은 개별 자산 또는현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액으로 측정하며, 자산(또는 현금창출단위)의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우에는 자산(또는 현금창출단위)의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 감소된 금액은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 

공정가치는 가격이 직접 관측가능하지 않을 경우 가치평가기법을 사용하여 추정합니다. 자산의 공정가치를 추정함에 있어 당사는 시장참여자가 측정일에 자산의 가격을결정할 때 고려하는 자산의 특성을 고려합니다.

사용가치를 계산하기 위하여 경영자는 해당 자산이나 현금창출단위로부터 발생하는 미래기대현금흐름을 추정하고 동 미래기대현금흐름의 현재가치를 계산하기 위한 적절한 할인율을 선택하여야 합니다.

재무제표에 대한 주석-계속

특히, 전기에는 폴리실리콘 업황이 장기침체국면에 접어들면서 해당 사업부문에 대한 손상징후가 발견
됨에 따라,
해당 사업부문의 유형자산 회수가능액 산정을 위한 손상평가를 수행하였습니다. 현금흐름창출단위의 회수가능액은 순공정가치를 기초로 결정되었으며, 순공정가치는 자산매각가치에서 처분부대비용을 차감하여 결정하였습니다. 순공정가치의 계산에 사용된 주요한 가정은 재조달원가의 예측 및 물리적, 기능적, 경제적 감가를 고려한 감가율 등이 있으며, 향후 관련 일부 시설의 가동중단이 결정된 상황에서 자산의 매각금액은 폴리실리콘 시장의 하향세 및 국제유가시장, 폴리실리콘 가격의 하락 등 시장의 경제적 진부화와 미설치 상태로 보관중이거나 건설중인 상태의 자산의 시간 경과에 따른 가치감소, 유지 및 관리 정도, 자산별 상황 등을 고려하여 결정되었으나 추정 불확실성이 내재되어 있습니다.

5)
금융상품의 공정가치
평가

주석 28에 기술된 바와 같이, 당사는 특정 유형의 금융상품의 공정가치를 추정하기 위해 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변수를 포함하는 평가기법을 사용하였습니다. 주석 28은 금융상품의 공정가치 결정에 사용된 주요 가정의 세부내용을 제공하고 있습니다. 경영진은 금융상품의 공정가치 결정에 사용된 평가기법과 가정들이 적절하다고 믿고 있습니다.

6)
확
정급여형 퇴직급여제도

확정급여형퇴직급여제도에서 발생하는 퇴직급여원가는 보험수리적 평가방법을 이용하여 결정되며 이러한 보험수리적 평가방법의 적용을 위하여 할인율, 기대임금상승률, 사망률 등에 대한 가정이 필요합니다. 퇴직급여제도는 장기간에 걸쳐 현금흐름이 발생되는 성격으로 인하여 이러한 추정에 중요한 불확실성을 포함하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

7)
이
연법인세

이연법인세자산ㆍ부채의 인식과 측정은 경영진의 판단을 필요로 합니다. 특히, 이연법인세자산의 인식여부와 인식범위는 미래상황에 대한 가정과 실현가능성에 의해 영향을 받게 됩니다.

4. 현금및현금성자산

당사의 현금및현금성자산은 재무상태표와 현금흐름표상의 금액이 동일하게 관리되고 있습니다. 

당기말 및 전기말 현재

현금및현금성자산
의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

현금및현금성자산
206,222,578
149,600,485

재무제표에 대한 주석-계속

5. 금융상품자산

(1) 장단기금융자산 내역

당기말 및 전기말 현재 장단기금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

(단기금융자산)

단기금융상품
177,465,213
235,126,027

상각후원가측정금융자산(국공채)
127,250
101,900

소 계
177,592,463
235,227,927

(장기금융자산)

장기금융상품
40,004,000
4,000

당기손익공정가치측정금융자산(비시장성)
2,579,649
1,855,350

당기손익공정가치측정금융자산(시장성)
3,159,236
28,262,764

당기손익공정가치측정금융자산(출자금)
1,240
1,240

상각후원가측정금융자산(국공채)
71,800
199,050

소 계
45,815,925
30,322,404

합 계
223,408,388
265,550,331

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 시장성 있는 당기손익공정가치측정금융자산 내역

당기말 및 전기말 현재 시장성 있는 당기손익공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

회사명
2020.12.31.

주식수
지분율
(%)
취득원가
공정가액
장부가액

영진약품
11,925
0.01
237,072
95,877
95,877

부광약품(주1)
16,000
0.02
316,822
449,600
449,600

Eos Energy Enterprises, Inc.(주2)
115,276

0.2
3

1,089,900
2,613,759
2,613,759

합 계

1,643,794
3,159,236
3,159,236

(주1)

당기 중 주식배당으로 98,201주를 추가 취득하였습니다.

(주2)

Eos Energy Storage LLC가 흡수합병되면서
나스닥에 상장한 Eos Energy Enterprises, Inc.
의 주식을 배정받았고, 현재 인수절차를 진행하고 있습니다.

(전기말)

(단위:천원)

회사명
2019.12.31.

주식수
지분율
(%)
취득원가
공정가액
장부가액

영진약품(주)
11,925
0.01
237,072
79,063
79,063

부광약품(주)(주1)
1,964,021
3.09
42,851,934
28,183,701
28,183,701

합 계

43,089,006
28,262,764
28,262,764

(주1)
전기 중 주식배당으로 453,235주를 추가 취득하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

6. 매출채권및기타채권

(1) 매출채권및기타채권 내역

당기말 및 전기말 현재 매출채권및기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

(유동성 매출채권및기타채권)

매출채권
213,467,152
302,018,495

손실충당금

(9,786,940)
(13,927,205)

단기대여금
1,416,190
1,506,916

미수금
18,684,841
22,170,520

손실충당금
(10,046,308)
(5,264,809)

미수수익
826,077
936,191

소 계
214,561,012

307,440,108

(비유동성 장기매출채권및기타채권)

장기대여금
67,638,191
66,249,639

보증금
1,549,897
1,669,461

소 계
69,188,088
67,919,100

합 계
283,749,100
375,359,208

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 당기 및 전기 중 손실충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.

매출채권
미수금

기초금액
(13,927,205)
(5,264,809)

손상차손인식 (주1)
-
(4,840,405)

손상차손환입
3,639,775
-

제각
500,490
58,906

기말금액 (주2)
(9,786,940)
(10,046,308)

(주1)

Jiangxi Sornid Hi-Tech Co., Ltd의
기업회생절차가 개시되어
, 당사는 잔여 미수금에 대해서 
4,844,049천원의 손상차손을 인식했습니다.

(주2)
당기말 매출채권과 미수금의 손실충당금은 기업회계기준서 제1109호의 실무적 간편법에 따라 전체기간 기대신용손실로 측정하였습니다

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1.~ 2019.12.31.

매출채권
미수금

기초금액
(9,732,473)
(5,029,185)

손상차손인식
(4,194,732)
(235,624)

기말금액 (주1)
(13,927,205)
(5,264,809)

(주1)
전기말 매출채권과 미수금의 손실충당금은 기업회계기준서 제1109호의 실무적 간편법에 따라 전체기간 기대신용손실로 측정하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(
3) 당기말 및 전기말 현재 매출채권및기타채권에 대한 회수기일 기준의 연령분석 내역은 아래와 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

매출채권
기타채권
매출채권
기타채권

연체되지 않은 채권
156,425,085
72,602,342
212,398,074
87,164,076

연체되었으나 손상되지 않은 채권
51,124,768
7,874,120
83,703,122
573,966

3개월 이하
34,176,791
7,856
31,435,268
103,895

3개월 초과 6개월 이하
8,025,245
7,493,626
13,087,713
-

6개월 초과
8,922,732
372,638
39,180,141
470,071

개별적으로 손상된 채권
5,917,299
9,638,734
5,917,299
4,794,685

합 계
213,467,152
90,115,196
302,018,495
92,532,727

재무제표에 대한 주석-계속

7. 재고자산

(1) 재고자산 내역

당기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

평가전금액
평가충당금
장부가액
평가전금액
평가충당금
장부가액

상 품
13,657,113
(246,504)
13,410,609
44,798,176
(4,454,300)
40,343,876

제 품
108,921,385
(17,068,427)
91,852,958
179,545,306
(38,446,530)
141,098,776

원 재 료
49,901,764
(1,575,575)
48,326,189
73,417,110
(374,947)
73,042,163

저 장 품
30,420,956
(3,464,457)
26,956,499
31,117,576
(73,118)
31,044,458

기타의재고자산
4,775,563
-
4,775,563
13,214,920
-
13,214,920

합 계
207,676,781
(22,354,963)
185,321,818
342,093,088
(43,348,895)
298,744,193

(2) 재고자산 평가손실
(환입)

당기 및 전기 중 재고자산과 관련하여
매출원가로 인식한 평가손실

(환입)
은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

매출원가
(20,970,938)
10,869,999

재무제표에 대한 주석-계속

8. 종속기업, 관계기업 및 공동기업투자

(1) 당기말 및 전기말 현재 종속기업, 관계기업 및 공동기업 주식의 내역은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위: 천원)

회사명

2
020.12.31.

주식수
지분율 (%)
취득원가
순자산가액
장부가액
시장가격

(주)OCI-Ferro
167,166
50.00
3,437,203
7,522,729
5,325,780
-

OCI Vietnam Co., Ltd.
-
100.00
5,416,280
4,054,477
4,938,742
-

OCI Enterprises Inc.
225,450
100.00
258,508,715
448,939,646
249,176,990
-

OCIM Sdn. Bhd.
512,356,839
100.00
194,833,979
230,078,770
194,833,979
-

현대오씨아이㈜
10,192,000
49.00
50,960,000
81,408,673
50,960,000
-

(주)디씨알이 (주1)
20,029,818
100.00
582,807,040
1,074,939,295
582,753,026
-

OCI스페셜티(주) (주2)
149,880,914
78.07
133,936,499
14,330,969

16,160,611

-

OCI정보통신(주)
200,000
100.00
1,000,000
3,492,693
1,000,000
-

OCI Japan Co., Ltd.
7,999
99.99
1,068,050
1,505,306
1,068,050
-

OCI China Co., Ltd. (주3)
-
100.00
138,261,959
86,006,741
93,421,712
-

OCI SE(주)
27,880,000
100.00
139,536,000
169,912,321
139,536,000
-

OCI 파워(주)
3,622,000
100.00
18,110,000
27,239,823
18,110,000
-

OCI Global Ltd.
137,170,160
100.00
20,374,657
18,248,770
20,374,657
-

행복도시태양광발전소(주)
55,360
40.00
276,800
297,575
276,800
-

비앤오바이오(주)
174,000
50.00
870,000
671,334
870,000
-

(주)에스엔바이오사이언스 (주4)
95,419
25.19
4,999,956
(326,063)
4,999,956
-

오씨아이드림 주식회사
100,000
100.00
500,000
504,132
500,000
-

Philko Peroxide Corporation
397,598
40.00
297,622
2,124,508
297,622
-

주식회사 피앤오케미칼 (주5)
2,940,000
49.00
14,700,000
14,535,150
14,700,000
-

합 계
1,569,894,760
2,185,486,849

1,399,303,925

(주1)

(주)디씨알이의 취득원가와 순자산가액의 차이 492,132백만원은 내부미실현손익으로 제거된 분할이익
756,743백만원 및 원가법 평가로 인하여 미반영된 누적손실 264,611백만원으로 구성되어 있습니다.

(주2)

순자산가액이 취득원가보다 낮은 회사에 대한 손상징후를 검토하였고, 순자산가액이 하락한 OCI스페셜티(주) 주식에 대해 당기 중
847
백만원
의
손상차손을 인식하였습니다.

(주3)
순자산가액이 취득원가보다 낮은 회사에 대한 손상징후를 검토하였고, 순자산가액이 하락한 OCI China Co., Ltd.주식에 대해 당기 중 17,160백만원의 손상차손을 인식하였습니다.

(주4)
당기 중 (주)에스엔바이오사이언스가 보통주를 발행하여 지분율이 기존 26.25%에서 25.19%로 감소하였습니다.

(주5)
당기 중 주식회사 피앤오케미칼의 지분 49%를 취득하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(전기말)

(단위: 천원)

회사명

2
019.12.31.

주식수
지분율 (%)
취득원가
순자산가액
장부가액
시장가격

(주)OCI-Ferro
167,166
50.00
3,437,203
8,452,735
5,325,780
-

OCI Vietnam Co., Ltd.
-
100.00
5,416,280
4,788,663
4,938,742
-

OCI Enterprises Inc.
225,450
100.00
258,508,715
459,990,757
249,176,990
-

OCIM Sdn. Bhd.
512,356,839
100.00
194,833,979
234,414,035
194,833,979
-

현대오씨아이㈜
10,192,000
49.00
50,960,000
67,485,434
50,960,000
-

(주)디씨알이 (주1)
20,029,818
100.00
582,807,040
1,072,915,821
582,753,026
-

OCI스페셜티(주) (주2)
149,880,914
78.07
133,936,499
17,189,152
17,007,682
-

OCI정보통신(주)
200,000
100.00
1,000,000
3,073,167
1,000,000
-

OCI Japan Co., Ltd.
7,999
99.99
1,068,050
1,390,324
1,068,050
-

OCI China Co., Ltd. (주3)
-
100.00
138,261,959
101,421,464
110,582,214
-

OCI SE(주)
27,880,000
100.00
139,536,000
184,506,400
139,536,000
-

OCI 파워(주)
3,622,000
100.00
18,110,000
23,069,340
18,110,000
-

OCI Global Ltd.
137,170,160
100.00
20,374,657
16,942,128
20,374,657
-

행복도시태양광발전소(주)
55,360
40.00
276,800
304,246
276,800
-

비앤오바이오(주)
174,000
50.00
870,000
744,322
870,000
-

(주)에스엔바이오사이언스
95,419
26.25
4,999,956
1,104,432
4,999,956
-

오씨아이드림 주식회사
100,000
100.00
500,000
498,104
500,000
-

Philko Peroxide Corporation
397,598
40.00
297,622
2,401,383
297,622
-

합 계
1,555,194,760
2,200,691,907
1,402,611,498

(주1)

(주)디씨알이의 취득원가와 순자산가액의 차이 490,109백만원은 내부미실현손익으로 제거된 분할이익
756,743백만원 및 원가법 평가로 인하여 미반영된 누적손실 266,634백만원으로 구성되어 있습니다.

(주2)

순자산가액이 취득원가보다 낮은 회사에 대한 손상을 검토하였고, 순자산가액이 하락한 OCI스페셜티(주)에 대해 주식손상을 검토하여 당기 중
5,
937백만원의
손상차손을 인식하였습니다.

(주3)
순자산가액이 취득원가보다 낮은 회사에 대한 손상을검토하였고, 순자산가액이 하락한 OCI China Co., Ltd.에 대해 주식손상을 검토하여 당기 중 24,778백만원의 손상차손을 인식하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 당기 및 전기 중 변동한 종속기업투자주식 등의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

회사명
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

DCC(Shanghai) Co., Ltd. (주1)
-
(2,950,450)

OCI China Co., Ltd.(주1)
-
2,950,450

OCI 파워㈜ (주2)
-
14,000,000

비앤오바이오 주식회사(주2)
-
620,000

(주)에스엔바이오사이언스(주3)
-
4,999,956

오씨아이드림 주식회사(주4)
-
500,000

Philko Peroxide Corporation(주5)
-
297,622

주식회사 피앤오케미칼 (주6)
14,700,000
-

합 계
14,700,000
20,417,578

(주1)
전기 중 DCC(Shanghai) Co., Ltd.는 OCI China Co., Ltd.에 흡수합병되어 소멸되었습니다.

(주2)
전기 중 현금출자로 인한 취득입니다.

(주3)
전기 중 당사는 (주)에스엔바이오사이언스의 지분 26.25%를 취득하였습니다.

(주4)
전기 중 오씨아이드림 주식회사의 지분 100%를 취득하였습니다.

(주5)
전기 중 Philko Peroxide Corporation를 관계기업투자주식으로 편입하였습니다.

(주6)
당기 중 주식회사 피앤오케미칼의 지분 49%를 취득하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

9. 유형자산

(1) 유형자산의 장부금액

당기말 및 전기말 현재 유형자산의 장부금액은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합계

취득원가 (주1)
166,194,289
818,894,313
3,943,727,816
68,966,725
596,517,049
5,594,300,192

감가상각누계액 (주1)
(21,402)
(351,553,293)
(3,277,080,008)
(60,319,675)
-
(3,688,974,378)

손상차손누계액
-
(249,712,502)
(490,664,470)
(360,953)
(527,883,003)
(1,268,620,928)

국고보조금
-
(151,632)
(319,188)
(147,206)
-
(618,026)

차감 후 장부가액
166,172,887
217,476,886
175,664,150
8,138,891
68,634,046
636,086,860

(주1)

전기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용함에 따라 각 유형별로 사용권자산 금액이 포함되어 있습니다
(주석 29 참조).

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합계

취득원가 (주1)
165,999,155
806,931,395
3,919,386,824
67,926,595
617,039,693
5,577,283,662

감가상각누계액 (주1)
-
(338,130,963)
(3,249,835,332)
(60,741,675)
-
(3,648,707,970)

손상차손누계액
-
(217,803,726)
(490,495,979)
(361,053)
(305,458,157)
(1,014,118,915)

국고보조금
-
(156,891)
(850,481)
(74,047)
-
(1,081,419)

차감 후 장부가액
165,999,155

250,839,815

178,205,032
6,749,820
311,581,536
913,375,358

(주1)
전기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용함에 따라 각 유형별로 사용권자산 금액이 포함되어 있습니다
(주석 29 참조).

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 취득원가

당기 및 전기 중 유형자산의 취득원가 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

기초취득원가
165,999,155
806,931,395
3,919,386,824
67,926,595
617,039,693
5,577,283,662

회계
정책
변경으로 
인한 누적효과(주1)

2,357,177
-
-
-
-
2,357,177

취득 및 자본적 지출
-
77,607
222,926
1,203,160
27,868,050
29,371,743

대체
-
11,011,223
34,675,246
2,317,010
(48,005,573)
(2,094)

처분
(4,346,924)
(1,128,482)
(10,712,211)
(2,480,040)
(385,121)
(19,052,778)

기타(주2)
2,184,881
2,002,570
155,031
-
-
4,342,482

기말취득원가
166,194,289
818,894,313
3,943,727,816
68,966,725
596,517,049
5,594,300,192

(주1)

회계정책 변경으로
인해 증가한
사용권자산 금액이 포함되어 있습니다
(주석 2, 29 참조).

(주2)
본사 사옥(토지, 건물, 구축물) 자가사용 면적 비율의 변동으로 투자부동산에서 유형자산으로 계정 재분류한 금액이 포함되어 있습니다(주석 12 참조).

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1.~ 2019.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

기초취득원가
166,334,221
794,846,363
3,872,119,262
61,968,071
627,866,121
5,523,134,038

회계정책 변경으로 
인한 누적효과(주1)
-
-
488,589
4,774,655
-
5,263,244

취득 및 자본적 지출
-
378,359
1,425,433
1,201,182
60,745,476
63,750,450

대체
-
12,678,742
56,364,034
281,944
(71,279,904)
(1,955,184)

처분
(335,066)
(972,069)
(11,010,494)
(299,257)
(292,000)
(12,908,886)

기말취득원가
165,999,155
806,931,395
3,919,386,824
67,926,595
617,039,693
5,577,283,662

(주1)
전기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용함에 따라 각 유형별로 사용권자산 금액이 포함되어있습니다(주석29 참조).

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 감가상각누계액과 손상차손누계액

당기 및 전기 중 유형자산의 감가상각누계액과 손상차손누계액 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.

토지
건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합계

기초금액
-
(555,934,689)
(3,740,331,311)
(61,102,729)
(305,458,157)
(4,662,826,886)

감가상각비 (주1)
(21,402)
(13,085,101)
(36,628,564)
(2,030,614)
-
(51,765,681)

손상차손 (주2)
-
(31,908,777)
(612,243)
48
(222,427,513)
(254,948,485)

대체
-
2,095
(2,667)
-
2,667
2,095

처분
-
1,062,024
10,670,190
2,480,005
-
14,212,219

기타
-
(1,401,347)
(839,883)
(27,338)
-
(2,268,568)

기말금액
(21,402)
(601,265,795)
(3,767,744,478)
(60,680,628)
(527,883,003)
(4,957,595,306)

(주1)

회
계정책변경으로
인한 감가상각비 금액이 포함되어 있습니다.

(주2)

2020년 2월 11일 생산중단 결정된 군산공장 폴리실리콘 일부 생산시설과
2016년 5월 3일 투자 철회 공시되어 건설중인자산에 포함되어 있던 시설을
변화된 사업환경에 기초하여 재검
토
한 결과 회수가능액이 장부금액에서 중요하게 미달하여 245,436,903천원의 손상차손 금액이 포함되어 있습니다. .

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1.~ 2019.12.31.

건물및구축물
기계장치
기타의유형자산
건설중인자산
합 계

기초금액
(311,204,432)
(3,106,510,435)
(59,187,490)
(226,034,438)
(3,702,936,795)

감가상각비
(27,183,497)
(193,677,499)
(2,190,101)
-
(223,051,097)

손상차손 (주1)
(217,770,346)
(449,427,747)
(435)
(79,659,130)
(746,857,658)

대체
-
(89,418)
-
89,418
-

처분
228,845
10,141,200
299,232
125,500
10,794,777

기타
(5,259)
(767,412)
(23,935)
20,493
(776,113)

기말금액
(555,934,689)
(3,740,331,311)
(61,102,729)
(305,458,157)
(4,662,826,886)

(주1)

전
기
중 당사는 폴리실리콘 사업부의 유형자산에 대한 경제성 평가를 수행하였으며 폴리실리콘 가격하락, 시장수요공급 상황 등을 고려할 때 지속적인 수익 창출 가능성은 높지 않다고 판단하여 관련 시설 일부의 가동중단을 결정하였습니다. 이를 기초로 당사는 개별자산에 대한 회수가능가액을 추정하여 손상평가를 수행하였습니다. 폴리실리콘 사업부의 유형자산에 대한 손상평가 결과 회수가능액이 장부금액에서 중요하게 미달하여 746,277,139천원의 손상차손을 인식하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

10. 담보제공자산 및 지급보증

(1) 담보제공자산

당기말

현재
당사의
유형자산

중 일부
는
장ㆍ단기 차입금 약정으로 각각 원화

472,000,000
천원 및 미화

275,990
천불
을 채권최고한도액으로 하여 한국산업은행, 수출입은행 및 농협은행에 담보로 제공되었
습니다.
그리고 당사의 장기금융상품의 일부인 정기예금 40,000,000천원이 장기차입금 약정으로 OCBC Bank에 담보로 제공되었습니다.
또한, 종속기업 OCI SE(주) 및 관계기업 행복도시태양광발전소(주)의 차입금 관련하여 OCI SE(주) 및 행복도시태양광발전소(주)의 투자주식 전체에 대하여 질권이 설정되어 있으며, 당사의 OCIM Sdn. Bhd. 주식취득 등의
차입금 관련하여 OCIM Sdn. Bhd.의 투자주식 전체에 대하여 질권이 설정되어 있습니다.

당사의 농업용수 설비를 시공한 공사업체가 당사에 청구할 공사채권을 한국산업은행에게 양도함에 따라 해당 구축물 및 기계장치는 한국산업은행에 양도담보 (담보한도 13,309백만원)로 제공되었습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 당사가 제공한 지급보증 등

당기말 및 전기말 현재 당사가 종속기업
에
제
공한 지급보증내역은 다음과 같습니다.

회사명
지급보증기관
외화단위
2020.12.31.
2019.12.31.
내 용

Shandong OCI Co., Ltd.
SC Bank
CNY
67,200,000
53,000,000
외화지급보증

OCI Solar Power LLC (주1)
Alamo6 Solar
Holdings, LLC
USD
386,966,362
386,966,362
계약이행보증

OCI Solar Power LLC (주2)
BHES Pearl Solar Holdings, LLC
USD
90,379,535
90,379,535
계약이행보증

OCIM Sdn. Bhd. (주3)
Syarikat Sesco 
Berhad
MYR
2,055,233,123
2,419,363,838
계약이행보증

OCIM Sdn. Bhd.
The Export-Import Bank of Korea
USD
40,000,000
40,000,000
외화지급보증

OCIM Sdn. Bhd.
SC Bank 
Malaysia Bhd
USD
22,110,000
-
외화지급보증

(주1)

당사는 종속회사인 OCI Solar Power LLC의 그 종속회사인 OCI Solar San Antonio 6 LLC를 매각과 관련하여 당사의 종속회사인 OCI Enterprises Inc.와 연대보증인으로서계약이행 보증을 하고 있습니다.

(주2)

당사는 종속회사인 OCI Solar Power LLC의 그 종속회사인 OCI Solar TRE Holding LLC를매각과 관련하여 당사의 종속회사인 OCI Enterprises Inc.와 연대보증인으로서 계약이행 보증을 하고 있습니다.

(주3)

당사는 OCIM Sdn. Bhd.가 현지의 전기공급회사와 체결한 전기공급계약에 대해서, 계약이행보증을 하고 있습니다.

(3) 당사가 제공받은 지급보증

당기말 및 전기말 현재 당사의 금융 및 영업거래와 관련하여 당사가 제공받은 지급보증의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원,외화단위:USD)

지급보증기관
통화
2020.12.31.
2019.12.31.
내 용

서울보증보험
KRW
1,505,154
2,004,735
계약이행보증

농협은행
KRW
1,500,000
2,500,000
관세관련

신한은행
USD
20,000,000
-
Stanby L/C

재무제표에 대한 주석-계속

11. 무형자산

(1) 무형자산의 장부금액

당기말 및 전기말 현재 무형자산의 장부금액은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

회원권
산업재산권
개발비
기타
합 계

취득원가
7,598,577
4,520,433
31,342,778
6,561,850
50,023,638

상각누계액
-
(2,436,802)
(9,120,876)
(5,762,196)
(17,319,874)

손상차손누계액
(1,691,620)
-
(18,872,664)
-
(20,564,284)

장부가액
5,906,957
2,083,631
3,349,238
799,654
12,139,480

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

회원권
산업재산권
개발비
기타
합 계

취득원가
8,038,205
4,481,210
29,664,370
6,561,850
48,745,635

상각누계액
-
(1,823,736)
(8,439,537)
(4,757,758)
(15,021,031)

손상차손누계액
(1,765,797)
-
(16,503,750)
-
(18,269,547)

장부가액
6,272,408
2,657,474
4,721,083
1,804,092
15,455,057

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 취득원가

당기 및 전기 중 무형자산의 취득원가 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.

회원권
산업재산권
개발비
기타
합 계

기초취득원가
8,038,205
4,481,210
29,664,370
6,561,850
48,745,635

취득 및 자본적지출
-
39,223
1,524,848
-
1,564,071

처분
(439,628)
-
-
-
(439,628)

대체
-
-
153,560
-
153,560

기말취득원가
7,598,577
4,520,433
31,342,778
6,561,850
50,023,638

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1.~ 2019.12.31.

회원권
산업재산권
개발비
기타
합 계

기초취득원가
8,613,787
4,413,346
27,290,565
7,399,288
47,716,986

취득 및 자본적지출
1,594,788
34,604
1,501,505
30,000
3,160,897

처분
(2,170,370)
-
-
(903,438)
(3,073,808)

대체
-
33,260
872,300
36,000
941,560

기말취득원가
8,038,205
4,481,210
29,664,370
6,561,850
48,745,635

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 상각누계액 및 손상차손누계액

당기 및 전기 중 무형자산의 상각누계액과 손상차손누계액의 변동내역은 다음과 같습니다. 한편, 당사는 무형자산 중 회원권은 비한정내용연수를 가진 무형자산으로 분류하고 상각하지 않고 있습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.

회원권
산업재산권
개발비
기타
합 계

기초금액
(1,765,797)
(1,823,736)
(24,943,287)
(4,757,758)
(33,290,578)

무형자산상각비
-
(613,066)
(681,338)
(1,004,438)
(2,298,842)

손상차손(주1)
74,177
-
(2,368,915)
-
(2,294,738)

기말금액
(1,691,620)
(2,436,802)
(27,993,540)
(5,762,196)
(37,884,158)

(주1)
당기 중 개발 중이던 사업을 중단하기로 의사결정하며 관련 개발비 2,368,915천원을 손상 인식하였습니다.

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1.~ 2019.12.31.

회원권
산업재산권
개발비
기타
합 계

기초금액
(3,131,269)
(1,184,925)
(24,677,062)
(4,487,993)
(33,481,249)

무형자산상각비
-
(638,811)
(266,225)
(1,173,203)
(2,078,239)

처분
1,365,472
-
-
903,438
2,268,910

기말금액
(1,765,797)
(1,823,736)
(24,943,287)
(4,757,758)
(33,290,578)

재무제표에 대한 주석-계속

(4) 무형자산의 상각액이 포함되어 있는 손익계산서의 계정과목

당기 및 전기 중 무형자산상각비가 포함된 손익계산서의 금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

매출원가
1,361,539
1,298,317

판매비와관리비
740,901
657,698

경상개발비
196,403
122,224

합 계
2,298,843
2,078,239

(5) 비용으로 인식한 연구와 개발관련 지출

당기 및 전기 중 비용으로 인식한 연구와 개발관련 지출액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

경상개발비
17,493,392
18,457,333

재무제표에 대한 주석-계속

12. 투자부동산

(1) 투자부동산의 장부금액

당기말 및 전기말 현재 투자부동산의 장부금액은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

토지
건물및구축물
합 계

취득원가
13,785,914
17,083,116
30,869,030

감가상각누계액
-
(8,919,907)
(8,919,907)

손상차손누계액
-
(66,023)
(66,023)

기말금액
13,785,914
8,097,186
21,883,100

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

토지
건물및구축물
합 계

취득원가
18,552,522
23,880,276
42,432,798

감가상각누계액
-
(12,256,089)
(12,256,089)

손상차손누계액
-
(66,023)
(66,023)

기말금액
18,552,522
11,558,164
30,110,686

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 취득원가

당기 및 전기 중 투자부동산의 취득원가 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.

토지
건물및구축물
합 계

기초취득원가
18,552,522
23,880,276
42,432,798

처분 (주1)
(2,581,727)
(4,794,589)
(7,376,316)

기타 (주2)
(2,184,881)
(2,002,571)
(4,187,452)

기말취득원가
13,785,914
17,083,116
30,869,030

(주1)
당기 중 당사는 강남빌딩 관련 토지 및 건물을 매각하였습니다.

(주2)
본사 사옥(토지, 건물, 구축물) 자가사용 면적 비율의 변동으로 투자부동산에서 유형자산으로 계정 재분류한 금액이 포함되어 있습니다(주석 9 참조).

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1.~ 2019.12.31.

토지
건물및구축물
합 계

기초취득원가
21,327,859
31,517,799
52,845,658

처분 (주1)
(2,775,337)
(7,637,523)
(10,412,860)

기말취득원가
18,552,522
23,880,276
42,432,798

(주1)
전기 중 당사는 전주공장 관련 토지, 건물 및 구축물을 매각하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 감가상각누계액 및 손상차손누계액

당기 및 전기 중 투자부동산의 감가상각누계액 및 손상차손누계액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

건물및구축물
건물및구축물

기초금액
(12,322,112)
(15,700,222)

감가상각비
(507,686)
(595,750)

처분 (주1,2)
2,447,238
3,973,860

기타 (주3)
1,396,630
-

기말금액
(8,985,930)
(12,322,112)

(주1)
당기 중 당사는 강남빌딩 관련 토지 및 건물을 매각하였습니다.

(주2)
전기 중 당사는 전주공장 관련 토지, 건물 및 구축물을 매각하였습니다.

(주3)
본사 사옥(건물, 구축물) 자가사용 면적 비율의 변동으로 투자부동산에서 유형자산으로 계정 재분류한 금액이 포함되어 있습니다(주석 9 참조).

(4) 당기 손익으로 인식한 금액

당기 및 전기 중 투자부동산과 관련하여 당기손익으로 인식한 금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

투자부동산에서 발생한 임대수익
4,996,754
5,464,722

임대수익이 발생한 투자부동산의 운용비용
(4,139,909)
(4,446,686)

재무제표에 대한 주석-계속

(5) 투자부동산의 공정가치

당기말 및 전기말 현재 투자부동산의 공정가치는 공시지가 및 기준시가 등을 적용하여 산정되었으며 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

토지
13,785,914
49,480,684
18,552,522
70,137,188

건물및구축물
8,097,186
8,464,898
11,558,164
9,061,774

합 계
21,883,100
57,945,582
30,110,686
79,198,962

투자부동산의 공정가치는 가치평가기법에 사용된 투입변수에 기초하여 수준 3으로 분류하고 있으며, 당기 중 가치평가기법의 변경은 없습니다.

(6) 당사의 모든 투자부동산은 직접 소유하고 있는 부동산입니다.

재무제표에 대한 주석-계속

13. 기타자산

당기말 및 전기말 현재 기타유동자산 및 기타비유동자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

(기타유동자산)

선급금(주1)
601,489
19,732,226

선급비용
3,212,530
7,153,731

기타
2,701,770
56,183

소 계
6,515,789
26,942,140

(기타비유동자산)

기타
761,891
761,889

합 계

7,277,680

27,704,029

(주1)

당기중 용역 제공 계약의 종료로 인해, 잔여 선급금 회수로 목적이 변경된 선급금 13,986,218천원을
기타채권으로 계정 대체하였습니다
.

재무제표에 대한 주석-계속

14. 금융부채

당기말 및 전기말 현재 장단기금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
차입처
당기
이자율(연, %)
2020.12.31.
2019.12.31.

(유동 단기금융부채)

단기차입금
신한은행 외

0.49%
~ 3.02%

126,558,515
150,820,402

유동성장기부채
KB증권 외

1.75% ~
2.89%

173,541,979
210,482,428

사채할인발행차금-사채

(38,198)
(129,342)

소 계

300,062,296
361,173,488

(비유동 장기금융부채)

장기사채
KB증권 외
2.17% ~ 3.03%
230,000,000
250,000,000

사채할인발행차금-장기사채

(660,960)
(644,523)

장기차입금
OCBC 외
1.70% ~ 3.15%
222,656,400
222,978,356

소 계

451,995,440
472,333,833

합 계

752,057,736
833,507,321

상기 장단기차입금 중 일부 금액에 대하여 당사의 유형자산 및 장기금융상품이 담보로 제공되어 있습니다(주석1
0
참조). 또한, 83회, 84-1회, 84-2회, 85회 공모사채 3천3백억원의 사채는 사채의 원리금지급의무이행이 완료될 때까지 재무비율의 유지(부채비율 400% 이하), 담보권설정 제한(자기자본의 400%), 자산의 처분제한(자산총액의 100%), 지배구조 변경사유 발생 방지를 주요 내용으로 하는 약정이 체결되어 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

15. 매입채무및기타채무

당기말 및 전기말 현재 매입채무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

(유동 매입채무및기타채무)

매입채무

94,020,298

100,864,651

미지급금
93,918,919
130,439,694

현재가치할인차금-미지급금
(147,251)
(205,338)

미지급배당금
10,861
10,861

미지급비용(이자)
3,055,776
2,143,452

미지급비용(기타)
11,030,320
11,703,243

예수보증금
550
43,701

유동리스부채
1,332,794
1,663,242

소 계

203,222,267

246,663,506

(비유동 장기매입채무및기타채무)

장기미지급금
2,624,122
6,029,571

현재가치할인차금-장기미지급금
(67,955)
(347,602)

임대보증금
2,871,570
3,589,027

비유동리스부채
5,560,065
3,418,021

소 계
10,987,802
12,689,017

합 계

214,210,069

259,352,523

재무제표에 대한 주석-계속

16. 퇴직급여제도

(1) 확정기여형 퇴직급여제도

당사는 종업원을 위하여 부분적으로 확정기여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 당사의 의무는 별개의 기금에 고정 기여금을 납부하는 것이며, 종업원이 향후 지급받을 퇴직급여액은 기금 등에 납부한 기여금과 그 기여금에서 발생하는 투자수익에 따라 결정됩니다. 사외적립자산은 수탁자의 관리하에서 기금형태로 당사의 자산들로부터 독립적으로 운용되고 있습니다.

당사가 당기 및 전기 중 확정기여제도와 관련하여 비용으로 인식한 금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

확정기여형 퇴직급여비용
1,972,990
2,240,561

(2) 확정급여형 퇴직급여제도

당사는 종업원을 위하여 부분적으로 확정급여형퇴직급여제도를 운영하고 있으며, 이제도에 따르면 종업원의 퇴직시 근속 1년당 최종 3개월 평균급여에 지급률 등을 가감한 금액을 지급하도록 되어 있습니다. 사외적립자산과 확정급여채무의 보험수리적평가는 예측단위적립방식을 사용하여 적격성이 있는 독립적인 보험계리법인에 의하여 수행되었습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

가. 확정급여형 퇴직급여내역

당기말 및 전기말 현재 순확정급여부채로 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

기금이 적립된 제도에서 발생한 
 확정급여채무의 현재가치

150,685,632

182,158,427

사외적립자산의 공정가치
(136,848,167)
(164,798,793)

재무상태표에 인식하는 부채

13,837,465

17,359,634

나. 사외적립자산의 구성항목

당기말 및 전기말 현재 사외적립자산의 구성항목은 다음과 같습니다

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

이율보증형보험상품 등
100,096,272
114,091,881

기타
36,751,895
50,706,913

합계
136,848,167
164,798,793

재무제표에 대한 주석-계속

다. 확정급여채무의 현재가치 변동내역

당기 및 전기 중 확정급여채무의 변동은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

기초금액
182,158,427
159,481,240

당기근무원가
14,477,138
16,530,918

이자비용
3,211,456
4,749,462

재측정요소 :
3,925,079
11,340,886

인구통계적가정의 변동에서 발생하는 보험수리적손익

-

(313,965)

재무적가정의 변동에서 발생하는 
 보험수리적손익

2,093,168

10,205,181

경험조정으로 인해 발생한 
 보험수리적손익

1,831,911

1,449,670

과거근무원가
(1,453,948)
-

급여지급액 (주1)
(51,632,520)
(9,944,079)

기말금액

150,685,632

182,158,427

(주1)
당기 구조조정으로 인한 급여지급액이 포함되어있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

라. 사외적립자산의 현재가치 변동내역

당기 및 전기 중 사외적립자산의 변동은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

기초금액
164,798,793
136,835,091

사외적립자산의 이자수익
2,773,896
4,043,915

사외적립자산의 재측정요소
90,378
(1,460,782)

사용자 기여금
19,603,519
34,000,000

급여지급액
(50,418,419)
(8,619,431)

기말금액
136,848,167
164,798,793

마. 사외적립자산에서 발생된 이자수익

당기 및 전기 중 사외적립자산에서 발생한 이자수익은 다음과 같습니다

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

사외적립자산 이자수익
2,864,274
2,583,133

바. 당기손익으로 인식한 총비용

당기 및 전기 중 당기손익으로 인식한 비용 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

당기근무원가
14,477,138
16,530,918

순이자비용
437,560
705,547

과거근무원가
(1,453,948)
-

합 계
13,460,750
17,236,465

재무제표에 대한 주석-계속

사. 당기손익으로 인식한 계정과목

당기 및 전기 중 당기손익으로 인식한 비용을 포함하는 계정과목 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

매출원가
8,267,531
11,703,067

판매비와관리비
4,421,462
4,695,764

건설중인자산 및 개발비
771,757
837,634

합 계
13,460,750
17,236,465

아. 기타포괄손익으로 인식한 확정급여제도의 재측정요소

당기 및 전기 중 기타포괄손익으로 인식한 확정급여제도의 재측정요소는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

법인세차감전 재측정요소
(3,834,702)
(12,801,668)

법인세 효과
917,644
3,098,004

법인세차감후 재측정요소
(2,917,058)
(9,703,664)

한편,
당
기말 및 전기말 현재 기타포괄손익으로 인식한 확정급여제도의 재측정요소의 누계액은 각
각

(-)
48,363,497
천원

및

(-)45,446,440
천

원
입니
다
.

재무제표에 대한 주석-계속

자. 보험수리적 가정

당기말 및 전기말 현재 보험수리적평가를 위하여 사용된 주요 가정은 다음과 같습니다.

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

할인율
2.10%
2.30%

미래임금 상승률
3.00%
3.00%

차. 과거 5년간 역사적 정보

과거 5년간 순확정급여부채와 관련된 역사적정보는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.
2018.12.31.
2017.12.31.
2016.12.31.

확정급여채무의 현재가치

150,685,632

182,158,427
159,481,240
161,640,206
158,100,876

사외적립자산의 공정가치
(136,848,167)
(164,798,793)
(136,835,091)
(145,172,645)
(134,034,252)

제도의 과소적립액

13,837,465

17,359,634
22,646,149
16,467,561
24,066,624

카. 민감도 분석

당기말 및 전기말 현재 주요 가정의 변동에 따른 확정급여채무의 민감도 분석은 다음과 같습니다.

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

금액 (단위:천원)
비율 (%)
금액 (단위:천원)
비율 (%)

할인율:

1% 증가
(9,942,758)
93%
(12,594,752)
93%

1% 감소
11,307,800
108%
14,386,628
108%

미래임금 상승률:

1% 증가
11,176,841
107%
14,240,697
108%

1% 감소
(10,027,719)
93%
(12,718,083)
93%

재무제표에 대한 주석-계속

17. 충당부채

당기 및 전기 중 충당부채 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31

유동
비유동

복구충당부채
구조조정
충당부채 (주1)
기타충당부채
합 계
기타충당부채

기초금액
-
-
465,550
465,550
8,161,296

전입액
2,711,300
71,423,569
4,050,168
78,185,037
382,225

환입액
-
(1,485,171)
-
(1,485,171)
-

사용액
(1,707,000)
(64,213,720)
(1,772,661)
(67,693,381)
(1,903,865)

기말금액
1,004,300
5,724,678
2,743,057
9,472,035
6,639,656

(주1)
2020년 2월 11일, 당사 이사회는 군산공장 폴리실리콘 일부 생산 중단을 결의 및 공시하였고, 이와 관련하여 당사는 당기 중 인원구조조정에 따른 인건비 및 생산중단 관련비용 69,938,398천원을 구조조정 충당부채로 설정하였습니다.

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1.~ 2019.12.31.

유동
비유동

충당부채
기타충당부채

기초금액
422,700
7,544,334

전입액
1,296,068
1,509,197

사용액
(1,253,218)
(892,235)

기말금액
465,550
8,161,296

재무제표에 대한 주석-계속

18. 기타부채

(1) 당기말 및 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

(기타유동부채)

선수금 (주1)

25,446,529

31,920,370

예수금
3,733,502
4,807,333

기타
33,176
38,093

소 계

29,213,207

36,765,796

(기타비유동부채)

장기선수금(주2,3)
9,172,503
43,003,734

기타
48,000
166,710

소 계

9,220,503

43,170,444

합 계
38,433,710
79,936,240

(주1)

2020년 12월, 거래처인 Yingli Solar (China) Co.,Ltd.의
워크아웃 결정
에 따라 선수금USD 20,921,178이 감소하였습니다.

(주2)

2020년 11월,
싱가포르 법원의 중재결정에 따라
거
래처인 Renesola Zhejiang Ltd.의장기선수금 USD 3,623,487이 감소하였습니다.

(주3)
2019년 9월 5일, 거래처인 Green Energy Technology Inc.의 청산 결정에 따라 장기선수금 USD 49,747,232이 감소하였습니다.

(2) 당기말 및 전기말 현재 선수금의 잔액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

제품판매
34,619,032
74,924,104

합 계
34,619,032
74,924,104

유동
25,446,529
31,920,370

비유동
9,172,503
43,003,734

합 계
34,619,032
74,924,104

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 선수금과 관련하여 당기 및 전기에 인식한 수익은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

제품판매
9,938,722
54,149,610

재무제표에 대한 주석-계속

19. 우발부채 및 약정사항

(1) 견질제공된 어음ㆍ수표 현황

당기말 현재 당사가 견질로 제공한 어음ㆍ수표의 내용은 없습니다.

(2) 우발보증채무

당기말 현재
당사가 종속회사 등을 위하여 제공한 지급보증금액
은

USD 62,110,000
및

CNY
67,200,000

입
니다
(주석10 참조).
한편 당
사가 종속회사인 Shandong OCI
Co., Ltd.에 제공하는 지급보증한
도액은

USD 15,000,000
이
며,
이 중 사용중인 지급보증액이

CNY 67,200,000
입니다
.

당사는 종속회사인 OCI Solar Power LLC가 그 종속회사인 OCI Solar San Antonio 6 LLC 및 OCI Solar TRE Holding LLC를 매각하는 것과 관련하여 당사의 종속회사인 OCI Enterprises Inc.와 연대보증인으로서 계약이행보증을 하고 있으며, 이를 위하여 제공한 계약이행보
증금액은
각
각
USD 386,966,362
및
USD 90,379,535

입
니
다.

당사는 OCIM Sdn. Bhd.가 가지고 있는 전기공급계약상 모든 의무에 대해서 현지의 전기공급회사에게 계약이행보증을 하고 있으며, 이를 위하여 제공한 계약이행보증금액은

MYR 2,055,233,123
이며 당사가 OCIM Sdn. Bhd.에 제공하는 지급보증액은 USD
62,110,000
입
니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 신용장개설 등 약정사항

당기말 및 전기말 현재 약정사항은 다음과 같습니다.

(원화단위:천원, 외화단위:USD)

구 분
통화
2020.12.31.
2019.12.31.
금융기관

L/C개설
USD
101,500,000
136,000,000
농협은행 외

당좌차월약정
KRW
4,000,000
4,000,000
신한은행

선물환거래약정
USD
28,500,000
41,000,000
한국산업은행 외

KRW
14,224,000
18,315,000

전자방식 외상매출채권
결제제도 약정(발행한도)
KRW
190,500,000
210,000,000
신한은행

동방성장론 결제제도 약정

(발행한도)

KRW
60,000,000
60,000,000
신한은행

단기회전 대출한도
USD
-
50,000,000
수출입은행

KRW
130,000,000
80,000,000
농협은행 외

지급보증
USD
20,800,000
-
신한은행

KRW
5,000,000
5,000,000
농협은행

자금보충약정(주1,2)
KRW
355,000,000
370,000,000
한국산업은행 외

(주1)

동 자금보충약정은 특수관계자인 (주)디씨알이,

OCI스페셜티
(주), OCI SE(주), 현대오씨아이(주)를
대상으로 체결한 건입니다.

(주2)

현대오씨아이(주)를 대상으로 체결한 자금보충약정은 공동투자회사인 현대오일뱅크(주) (51%)와 당사 (49%)가 보유한 지분율 비율대로 연대하여 자금보충하기로 약정되
어 있
습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(4) 기술도입약정

당사는 신규사업 및 신제품 개발을 위하여 다양한 기술도입계약을 체결하고 있습니다.

(5) 장기구매계약 및 장기공급계약 

당기말
현재 선수금 일부 및 장기선
수금

32,953,179천원은
폴리실
리콘 장기공급계약과 관련된 선수금입니다.
한
편,
2018년 2월, 당사는 관계기업인 현대오씨아이(주)가 생산한 카본블랙을 구매하는 계약(계약기간 20년)을 맺었습니다.

당사와 (주)포스코케미칼은 당사가 관계기업인 (주)피앤오케미칼의 생산 제품 중 공업용 수량에 대해 3년간 정해진
수량을 판매 대행하는
약정을 맺었습니다. 

당사는 OCI Vietnam Co.,Ltd.가 공급하는 제품에 대한 납기 및 품질에 대하여 고객사에게 계약이행보증을 하고 있습니다.

(6) 파생상품

당기말 현재 당사의 미결제된 통화선도계약 내역은 다음과 같습니다.

거래처
거래건수
매도금액
매수금액
약정환율

신한은행
7
USD
13,529,698

-
1,082.50 ~ 1,106.30

농협은행
5
USD
8,748,053

-
1,089.75 ~ 1,119.40

국민은행
1
USD
1,657,190

-
1,088.51

합 계
13
USD
23,934,941

-

재무제표에 대한 주석-계속

(7) 부산석회 매립 등과 관련한 우발부채

당사는 친환경적이며 쾌적한 공장 및 인천지역발전에 기여하기 위하여 분할 전인 2004년도에 생산중단한 소다회 제품의 부산물인 부산석회를 인천공장 구역내 유수지에 매립하여 원상회복하기로 2003년 12월 31일 인천광역시 등과 합의하였으며, 동 부산석회 매립공사가 상당부분 진행되었습니다. 당사는 부산석회와 관련된 비용추정액을 복구손실충당부채로 계상하였으며, 분할기일인 2008년 5월 1일까지 지출하고 남은 잔액을 신설회사인 (주)디씨알이로 모두 승계하였습니다.

한편, 당사는 폐석회 처리와 관련한 비용은 분할계약서에 따라 당사가 부담하기로 하였고, 이에 따라 폐석회처리 의무자인 (주)디씨알이는 관련비용 발생시 당사에게 (주)디씨알이로의 전액 변제를 청구하고 있습니다.

(8) 특허권침해금지 소송과 관련한 우발부채

2017년 2월 독일의 화학회사 Wacker Chemie AG는 당사를 상대로 특허권침해금지 등 소송을 제기하며 특허권 침해 행위 금지, 특허권을 침해하는 방법으로 생산된 제품의 폐기, 손해배상금 1억원 지급 등을 요구하였고, 당사는 특허권을 침해한 사실이 없음을 적극적으로 소명하였습니다. 2019년 11월 1일 1심 법원인 서울중앙지방법원에서 원고(Wacker Chemie AG) 패소 판결을 선고하였으며, 2019년 11월 21일 Wacker Chemie AG가 1심 판결에 대해 항소하였습니다. 현재 2심 소송이 특허법원에 계류 중이며, 동 소송의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

(9) 투자금반환 소송과 관련한 우발부채

2020년 9월 SGC에너지 주식회사는 당사를 상대로 열공급계약 해지에 따른 미회수 투자금 65,949,127,000원을 지급하라는 조정신청을 하였습니다. 이에 당사는 위 조정신청에 대해 적극적으로 대응할 예정입니다. 현재 위 조정사건이 서울중앙지방법원에 계류 중이며, 동 사건의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(10) 사외적립자산과 관련한 우발부채

2020년 7월 14일, 당사의 사외적립자산 중 2020년 7월 31일 만기인 81억원(원금)에 대해 상환금 지급연기 안내를 받았고 현재까지 투자금을 회수하지 못하였으며, 아직까지 환매연기에 대한 명확한 사유와 향후 처리계획을 전달받지 못한 상태 입니다.

재무제표에 대한 주석-계속

20. 자본

(1) 자본금과 기타불입자본의 내역

당사가 발행할 주식의 총수는 100,000,000주이고 1주의 금액은 5,000원입니다. 한편, 자본금과 기타불입자본의 구성요소는 다음과 같습니다. 

(당기)

(단위:주, 천원)

보통주
기타불입자본

주식수
자본금(주1)
주식발행초과금
기타자본잉여금

23,849,371
127,246,855
734,532,524
88,106,917

(주1)

발행주식 액면 총액은 119,246,855천원으로 이익소각으로 인하여 납입자본금과 상이합니다.

(전기)

(단위:주, 천원)

보통주
기타불입자본

주식수
자본금(주1)
주식발행초과금
기타자본잉여금

23,849,371
127,246,855
734,532,524
88,106,917

(주1)

발행주식 액면 총액은 119,246,855천원으로 이익소각으로 인하여 납입자본금과 상이합니다.

(2) 자본금과 기타불입자본의 변동내역

당기 및 전기 중 자본금과 기타불입자본의 변동내역은 없습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 기타자본구성요소의 내역

 당기말 및 전기말 현재 기타자본구성요소의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

자기주식(주1)
(7,007,798)
-

(주1)

회
사
는
주
가안정 및 주주가치 제고를 위하여 계약금액 200억원, 계약기간 2020년 3월 20일부터 2021년 3월 19일까지로 하는 자기주식취득 신탁계약을 체결하였으며, 당기말 현재 보통주 197,267주를 시가로취득하여 보유하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(4) 이익잉여금 처분계산서

제 47 기
2020년 1월 1일부터 
2020년 12월 31일까지
제 46 기
2019년 1월 1일부터 
2019년 12월 31일까지

처분예정일

2021년

3월 24일

처분확정일

2020년

3월 25일

(단위:천원)

과 목
제 47 기
제 46 기

I. 미처분이익잉여금(미처리결손금)(주1)

(256,528,385)

(727,219,174)

1. 전기이월미처분이익잉여금
-

-

2. 당기순

손실

(253,611,327)

(717,594,874)

3. 확정급여제도의 재측정요소
(2,917,058)

(9,703,664)

4. 기타
-

79,364

II. 임의적립금등의이입액

256,528,385

727,219,174

1. 기타임의적립금
256,528,385

727,219,174

III. 이익잉여금처분액

-

-

1. 이익준비금
-

-

2. 현금배당금
-

-

(주당배당금
(율) :

당기
:
-원(-%)

전기:

-원(-%)

3. 기타임의적립금 전입
-

-

IV. 차기이월미처분이익잉여금

-

-

(주1)

상
기의 미처분이익잉여금은 재무상태표상의 미처분이익잉여금 및 확정급여제도의 재측정요소가 합산된 금액입니다.

재무제표에 대한 주석-계속

21. 매출액

당기 및 전기 중 발생한 매출액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~2020.12.31.
2019.1.1.~2019.12.31.

한 시점에 인식하는 수익

제품매출
953,947,049
1,444,662,507

상품매출
220,186,949
276,462,987

임가공수익
26,771,737
31,671,080

기간에 걸쳐 인식하는 수익

임대수익
4,996,754
5,464,722

용역매출
1,597,782
2,121,677

기타매출
14,478,083
6,192,009

합 계
1,221,978,354
1,766,574,982

재무제표에 대한 주석-계속

22. 매출원가 및 판매비와관리비

(1) 매출원가

당기 및 전기 중 발생한 매출원가는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

제품매출원가(주1,2)
920,754,873
1,476,140,877

상품매출원가
210,278,457
263,343,646

임가공원가(주1,2)
24,526,189
26,213,656

임대원가
4,139,909
4,446,686

용역원가
1,478,016
1,958,035

합 계
1,161,177,444
1,772,102,900

(주1)

당기 중 당사가 소유하고 있는 무상할당 탄소배출권을 매각하여 제품매출원가에서
2,216,515천원을, 임가공원가에서 9,774천원을 차감하였습니다.

(주2)

전기 중 당사가 소유하고 있는 무상할당 탄소배출권을 매각하여 제품매출원가에서
22,698,359천원을, 임가공원가에서 158,627천원을 차감하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 판매비와관리비

당기 및 전기 중 발생한 판매비와관리비는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

급여
29,016,615
31,185,287

퇴직급여

9,769,675

5,159,001

복리후생비
4,064,384
4,218,680

여비교통비
434,483
1,519,901

감가상각비
2,925,155
2,951,531

무형자산상각비
740,901
657,698

경상개발비
17,493,392
18,457,333

수수료
16,720,947
15,721,122

운반비
45,052,348
40,539,545

판매경비
3,708,186
4,796,472

대손상각비
(3,639,775)
4,194,732

기타
6,175,834
7,448,109

합 계
132,462,145
136,849,411

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 당기 및 전기 중 발생한 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

제품의 변동
49,186,281
8,365,622

원재료 및 유틸리티 등의 사용액
661,543,489
1,126,434,171

상품의 판매
210,278,457
263,343,646

기타원가
26,497,189
23,499,164

종업원급여
196,248,752
159,500,259

감가상각비 및 무형자산상각비
54,350,846
225,460,476

운반비
48,437,300
43,880,981

지급수수료 및 판매수수료
20,316,361
19,259,241

대손상각비
(3,639,775)
4,194,732

기타
30,420,689
35,014,019

합 계

1,293,639,589

1,908,952,311

재무제표에 대한 주석-계속

23. 기타수익 및 기타비용

(1) 당기 및 전기 중 발생한 금융수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31
2019.1.1.~ 2019.12.31

이자수익
11,527,330
11,281,809

배당금수익
9,950,428
13,150,759

외환차익
22,700,081
35,064,702

외화환산이익
12,004,759
3,595,580

파생상품거래이익
3,246,385
4,083,506

파생상품평가이익
301,483
1,222,920

당기손익공정가치측정금융자산평가이익
15,713,736
184,165

당기손익공정가치측정금융자산처분이익
10,071,185
-

합 계
85,515,387
68,583,441

(2) 당기 및 전기 중 발생한 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31
2019.1.1.~ 2019.12.31

이자비용
23,137,279
27,578,516

외환차손
25,165,507
33,049,220

외화환산손실
5,520,986
5,246,164

파생상품거래손실
7,207,610
9,747,027

파생상품평가손실
5,578
39,940

당기손익공정가치측정금융자산평가손실
-
9,498,335

당기손익공정가치측정금융자산처분손실
1,071,087
-

상각후원가측정금융자산처분손실
3,093
-

기타금융비용
555,641
840,484

합 계
62,666,781
85,999,686

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 당기 및 전기 중 발생한 기타영업외수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31
2019.1.1.~ 2019.12.31

수수료수익
1,124,717
1,630,638

유형자산처분이익(주1)
7,653,806
698,233

무형자산처분이익
36,364
253,526

투자부동산처분이익(주2)
11,089,272
-

자산손상차손환입
74,177
-

자산수증이익
-
66,817

채무면제이익(주3)
651
3,378,560

잡이익
2,215,324
2,284,823

합 계
22,194,311
8,312,597

(주1)

당기 중 당사는 광양공장 부지를 매각하였습니다.

(주2)

당기 중 당사는 강남빌딩 관련 토지 및 건물을 매각하였습니다 (주석 12참조).

(주3)
2019년 9월 5일, 거래처인 Green Energy Technology Inc.의 청산 결정과 관련하여 
선수금 잔액 USD 3,031,185.90을 채무면제이익으로 인식하였습니다 (주석 18참조).

재무제표에 대한 주석-계속

(4) 당기 및 전기 중 발생한 기타영업외비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31
2019.1.1.~ 2019.12.31

기타의대손상각비
4,840,406
235,624

유형자산손상차손(주1,2)
254,948,486
746,857,657

유형자산처분손실
400,908
1,558,811

무형자산처분손실
44,503
9,515

무형자산손상차손
2,368,916
-

기부금
124,771
386,624

복구손실
1,390,448
-

종속기업투자주식손상차손(주3)
18,007,573
30,714,719

잡손실
21,188,544
2,753,218

합 계
303,314,555
782,516,168

(주1)

2020년 2월 11일 생산중단 결정된 군산공장 폴리실리콘 일부 생산시설과 2016년 5월 3일 투자 철회 공시
되어 건설중인자산에 포함된
시설을 변화된 사업환경에 기초하여 재검
토
한 결과 회수가능액이 장부금액에서중요하게 미달하여 245,436,903천원의 손상차손 금액이 포함되어있습니다.

(주2)
전기 중 당사는 폴리실리콘 사업부의 유형자산에 대한 경제성 평가를 수행하였으며 폴리실리콘 가격하락, 시장수요공급 상황 등을 고려할 때 지속적인 수익 창출 가능성은 높지 않다고 판단하여 관련 시설 일부의 가동중단을 결정하였습니다. 이를 기초로 당사는 개별자산에 대한 회수가능가액을 추정하여 손상평가를 수행하였습니다. 폴리실리콘 사업부의 유형자산에 대한 손상평가 결과 회수가능액이 장부금액에서 중요하게 미달하여 746,277,139천원의 손상차손을 인식하였습니다.

(주3)

당기 중 당사는 순자산가액이 취득원가보다 낮은 회사에 대한 손상징후를 검토하였고, 순자산가액이 하락한 OCI스페셜티(주)와 OCI China Co., Ltd. 주식에 대해 당기 중 각각
847,071천원
, 
17,160,502천원의 손상차손을 인식하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

24. 법인세이익 및 이연법인세자산ㆍ부채

(1) 법인세이익

당기와 전기의 법인세이익은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

(1) 당기법인세비용(이익)
(728,909)
783,863

당기법인세부담액
-
12,937

과거기간의 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정액
(728,909)
770,926

(2) 이연법인세이익
(76,510,281)
(220,284,139)

일시적차이의 발생 및 소멸로 인한 금액
(76,510,281)
(220,284,139)

(3) 기타포괄손익으로 반영된 법인세비용
917,644
3,098,004

확정급여제도의 재측정요소
917,644
3,098,004

(4) 총 법인세이익((1)+(2)+(3))
(76,321,546)
(216,402,272)

(2) 법인세이익과 회계이익의 관계

당기와 전기의 법인세이익과 회계이익과의 관계는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

법인세비용차감전순이익
(329,932,873)
(933,997,146)

적용세율에 따른 세부담액
(78,952,937)
(226,027,309)

조정사항 :

법인세 부과가 면제되는 수익의 효과
(3,603,171)
(2,860,808)

과세소득에서 차감되지 않는 비용의 효과
1,756,039
1,564,001

과거기간의 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정액
(728,909)
770,926

과거에 인식하지 못한 일시적차이의 당기 인식으로 인한 효과
(5,289,918)
-

이연법인세자산으로 인식되지 않은 효과
5,986,178
8,042,852

연결납세로 인한 효과
843,055
3,054,994

기타(세율차이 등)
3,668,117
(946,927)

법인세이익
(76,321,546)
(216,402,272)

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 이연법인세 변동내역

당기와 전기의 이연법인세의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.

기초금액
당기손익에 
인식된 금액
기타포괄손익에
 인식된 금액
기말금액

손실충당금
3,881,415
309,153
-
4,190,568

감가상각비
13,867,217
(370,055)
-
13,497,162

확정급여부채
2,299,074
(1,495,616)
917,644
1,721,102

당기손익공정가치측정금융자산평가손익
3,524,374
(3,577,458)
-
(53,084)

파생상품평가손익
(286,281)
221,566
-
(64,715)

압축기장충당금
(175,653,633)
1,959,772
-
(173,693,861)

당기손익공정가치측정금융자산
914,533
(547,052)
-
367,481

유가증권
179,919,751
(2,007,369)
-
177,912,382

세무상 결손금
24,838,389
20,314,559
-
45,152,948

관계기업및공동기업
(895,151)
9,987
-
(885,164)

유무형자산손상차손
239,804,321
47,263,642
-
287,067,963

기타충당부채
635,697
3,024,707
-
3,660,404

기타
22,577,665
10,486,801
-
33,064,466

합 계
315,427,371
75,592,637
917,644
391,937,652

이연법인세자산
315,427,371

391,937,652

재무제표에 대한 주석-계속

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1.~ 2019.12.31.

기초금액
당기손익에 
인식된 금액
기타포괄손익에
 인식된 금액
기말금액

손실충당금
2,748,090
1,133,325
-
3,881,415

감가상각비
15,774,268
(1,907,051)
-
13,867,217

확정급여부채
2,756,510
(3,555,440)
3,098,004
2,299,074

당기손익공정가치측정금융자산평가손익
1,277,696
2,246,678
-
3,524,374

파생상품평가손익
(21,507)
(264,774)
-
(286,281)

압축기장충당금
(175,653,633)
-
-
(175,653,633)

당기손익공정가치측정금융자산
928,533
(14,000)
-
914,533

유가증권
179,919,751
-
-
179,919,751

세무상 결손금
-
24,838,389
-
24,838,389

관계기업및공동기업
(895,151)
-
-
(895,151)

유무형자산손상차손
59,452,008
180,352,313
-
239,804,321

기타충당부채
1,929,565
(1,293,868)
-
635,697

기타
6,927,102
15,650,563
-
22,577,665

합 계
95,143,232
217,186,135
3,098,004
315,427,371

이연법인세자산
95,143,232

315,427,371

재무제표에 대한 주석-계속

(4) 당기말 및 전기말 현재 이연법인세자산(부채)으로 인식되지 아니한 일시적차이는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

(차감할 일시적 차이)

종속기업투자주식
257,839,702
239,777,470

자기주식
7,007,798
-

(가산할 일시적 차이)

종속기업투자주식
(68,543,973)
(68,543,973)

해당 종속기업투자주식에 대하여 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있으며, 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸되지 않을 가능성이 높기 때문에, 해당 일시적차이에 대하여 이연법인세자산(부채)을 인식하지 아니하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

25. 주당손익

(1) 기본주당손익

(단위:원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

당기순손실
(253,611,327,223)
(717,594,873,853)

가중평균유통주식수
23,711,517
23,849,371

기본주당순손실
(10,696)
(30,089)

가중평균유통주식수의 산출근거는 다음과 같습니다.

(당기)

구 분
유통주식수(주)
가중치
적수

전기이월
등

23,711,517
366
8,678,415,343

합 계
23,711,517
366
8,678,415,343

(당기)
가중평균유통보통주식수는 발행주식수를 유통기간으로 가중평균하여 산정하였으며, 취득시점 이후부터 매각시점까지의 기간동안 보유한 자기주식은 유통보통주식수에 포함하지 않았습니다.

(전기)

구 분
유통주식수(주)
가중치
적수

전기이월
23,849,371
365
8,705,020,415

합 계
23,849,371
365
8,705,020,415

(전기) 가
중평균유통주식수 :
8,705,020,415 ÷365일 = 23,849,371

(2) 희석주당손익

당사는 잠재적보통주가 없으므로 희석주당손익이 기본주당손익과 동일합니다.

재무제표에 대한 주석-계속

26. 특수관계자 거래

(1) 당기말 현재 특수관계자 현황은 다음과 같습니다.

구 분
회사명

종속기업
OCI Enterprises Inc., OCI Peroxygens LLC, OCI Alabama LLC,
OCI Energy LLC, OCI Solar Power LLC, Mission Solar Energy LLC,
OCI ALAMO 1 LLC, OCI ALAMO 2 LLC, Cornerstone Power Holmdel LLC,
OCI Solar San Antonio LLC, OCI Solar San Antonio 2 LLC, ERCAM Trackers LLC,
OCI Solar Lavonia LLC, OCI Construction LLC, OCI Development Holding Corporation,
OCI San Antonio Crown LLC (구, OCI San Antonio Corona LLC),
OCI Crown LLC (구, OCI Corona LLC),
OCI Bio Investments LLC, OCI San Antonio Sunshiner LLC,
OCI San Antonio Sol LLC, OCI Investments Corp., OCI Sol LLC, OCI Sunshiner LLC,
OCI Bio Investments II LLC, OCI San Antonio Sunray LLC, OCI Sunray LLC,
OCI San Antonio LoneSun LLC, OCI LoneSun LLC,
OCI San Antonio Comanche Solar LLC, OCI Comanche Solar LLC,
OCI San Antonio Stillhouse Solar LLC, OCI Stillhouse Solar LLC,
OCI Vietnam Co., Ltd., (주)디씨알이, OCI스페셜티(주), ELPION Silicon Sdn. Bhd.,
OCI정보통신(주), OCI Japan Co., Ltd., OCI China Co.,Ltd.,
Tangshan OCI Chemical Co., Ltd., Shandong OCI Co., Ltd.,
Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd., Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.,
OCI Global Ltd., OCI Solar(China) Co., Ltd.,
OCI (Wuxi) Solar Power Co., Ltd., OCI (Jiaxing) Solar Technology Co., Ltd.,
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.,
Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.,
OCI SE(주), OCI 파워(주), OCIM Sdn. Bhd., 오씨아이드림(주)

관계기업 및 
공동기업
(주)OCI-Ferro, 행복도시태양광발전소(주), 현대오씨아이(주),
Sun Action Trackers LLC, 비앤오바이오(주), (주)에스엔바이오사이언스,
Philko Peroxide Corporation, Philko-Chem Logistics, Inc., (주)피앤오케미칼

기타특수관계자(주1)
(주)유니드글로벌상사, (주)유니드, (주)유니드엘이디

기타특수관계자
(주1,2)
SGC에너지(주), SGC이테크건설(주), SGC솔루션(주), 
SGC그린파워(주), SGC디벨롭먼트(주)

(주1)

기타특수관계자는 한국채택국제회계기준 제1024호문단 9 에서 정의하는 특수관계자에는 해당하지 않으나, 공정거래위원회가 지정한 대규모기업집단 소속회사간의 거래는 특수관계자간 거래내역으로 주석공시하는 것이 타당하다는 증권선물위원회의 의결사항에 따라 공시하고 있습니다.

(주2)
당기 중 분할합병으로 인하여 기존의 기타특수관계자가 다음과 같이 변경되었습니다.
(주)이테크건설은 SGC이테크건설(주)으로 사명을 변경하였고, 군장에너지(주)는 구,삼광글라스(주)에 흡수합병되어 소멸되었고, SGC솔루션(주)는 구,삼광글라스에서 물적분할되어 신규 설립되었고, 구,삼광글라스(주)는 군장에너지(주) 및 (주)이테크건설의 투자부문을 흡수합병하고 SGC에너지(주)로 사명을 변경하였고, 에스엠지에너지(주)는 SGC그린파워(주)로 사명을 변경하였고, 에스지개발(주)는 SGC디벨롭먼트(주)로 사명을 변경하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 당기 및 전기 중 발생한 특수관계자와의 주요 거래내역은 다음과 같습니다.

1) 당기 수익 거래 등

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2020.1.1.~ 2020.12.31.

매출
배당금수익
기타수익
합계

종속기업
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
-
-
272,689
272,689

OCI Vietnam Co., Ltd.
177,250
320,025
9,329
506,604

(주)디씨알이
63,006
-
-
63,006

Shandong OCI Co.,Ltd.
1,748,975
-
14,376
1,763,351

OCI스페셜티(주)
22,144
-
700
22,844

OCI정보통신(주)
394,730
700,000
-
1,094,730

Tangshan OCI Chemical Co.,Ltd.
87,742
-
486,681
574,423

OCI SE(주)
14,124,420
8,001,560
11,797
22,137,777

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
-
-
123,915
123,915

OCIM Sdn. Bhd.
13,829,019
-
2,838,155
16,667,174

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
-
-
832,072
832,072

OCI China Co.,Ltd.
16,697
-
70,273
86,970

OCI 파워(주)
300,083
-
-
300,083

오씨아이드림(주)
208,079
-
-
208,079

관계기업 및 
공동기업
(주)OCI-Ferro
5,000
250,749
791
256,540

현대오씨아이(주)
11,530,906
-
-
11,530,906

Philko Peroxide Corporation
1,791,642
285,000
2,379
2,079,021

Philko-Chem Logistics, Inc.
422,581
-
-
422,581

비앤오바이오(주)
26,184
-
-
26,184

(주)피앤오케미칼
1,767,572
-
9,479,511
11,247,083

기타
특수관계자
삼광글라스(주)
4,362,138
-
-
4,362,138

(주)유니드글로벌상사 (주1)
102,594,698
-
-
102,594,698

(주)이테크건설
4,137
-
-
4,137

군장에너지(주)
7,197
-
1,978,137
1,985,334

(주)유니드
2,010
-
-
2,010

SGC솔루션(주)
791,705
-
-
791,705

SGC이테크건설(주)
827
-
-
827

SGC에너지(주)
-
-
425,280
425,280

합 계
154,278,742
9,557,334
16,546,085
180,382,161

(주1)

당사는 한국채택국제회계기준 제1115호의 '본인 대 대리인의 고려사항'에 따라 (주)유니드글로벌상사와의 매출을 순액으로 인식하고 있으나, 동 주석의 주요거래 내역은 총액으로 표시하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

2) 당기 비용 거래 등

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2020.1.1.~ 2020.12.31.

상품, 원재료매입 등
기타비용
합계

종속기업
(주)디씨알이
-
352,566
352,566

OCI Enterprises Inc.
-
1,166,787
1,166,787

OCI Alabama LLC
12,651
-
12,651

Shandong OCI Co.,Ltd.
27,095,057
-
27,095,057

OCI스페셜티(주)
1,244,226
1,432,744
2,676,970

OCI정보통신(주)
-
6,905,427
6,905,427

OCIM Sdn. Bhd..
1,475,686
-
1,475,686

OCI China Co., Ltd.
-
1,922,294
1,922,294

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
30,444,376
-
30,444,376

OCI Japan Co., Ltd.
-
1,122,886
1,122,886

OCI 파워(주)
-
60,845
60,845

오씨아이드림(주)
-
1,466,456
1,466,456

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
11,630,566
-
11,630,566

기타
특수관계자
(주)유니드글로벌상사
17,073,244
-
17,073,244

(주)유니드
1,811,627
-
1,811,627

군장에너지(주)
-
23,028,553
23,028,553

삼광글라스(주)
-
680
680

SGC솔루션(주)
-
1,350
1,350

SGC에너지(주)
-
4,281,543
4,281,543

합 계
90,787,433

41,742,131

132,529,564

재무제표에 대한 주석-계속

3) 전기 수익 거래 등

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2019.1.1.~ 2019.12.31.

매출
배당금수익
기타수익
합계

종속기업
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
-
-
328,945
328,945

Mission Solar Energy LLC
-
-
5,500
5,500

OCI Vietnam Co., Ltd.
531,633
-
27,981
559,614

(주)디씨알이
-
-
20,515
20,515

Shandong OCI Co.,Ltd.
-
-
25,374
25,374

OCI스페셜티(주)
1,871,081
-
-
1,871,081

OCI정보통신(주)
400,019
1,500,000
-
1,900,019

Tangshan OCI Chemical Co.,Ltd.
126,906
-
490,451
617,357

OCI SE(주)
22,670,702
11,152,000
10,038
33,832,740

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
-
-
138,399
138,399

OCIM Sdn. Bhd.
5,984,073
-
2,521,449
8,505,522

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
-
-
440,993
440,993

OCI China Co., Ltd.
21,268
-
-
21,268

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
345,492
-
-
345,492

OCI 파워(주)
96,413
-
-
96,413

오씨아이드림 주식회사
19,027
-
-
19,027

관계기업 및 
공동기업
(주)OCI-Ferro
-
83,583
-
83,583

현대오씨아이(주)
8,322,764
-
-
8,322,764

Philko Peroxide Corporation
2,699,532
112,712
-
2,812,244

Philko-Chem Logistics, Inc.
344,132
-
-
344,132

비앤오바이오(주)
26,184
-
-
26,184

기타
특수관계자
삼광글라스(주)
5,194,058
-
-
5,194,058

(주)유니드글로벌상사(주1)
119,152,263
-
-
119,152,263

(주)유니드
52,827
-
-
52,827

(주)이테크건설
4,965
-
10,685
15,650

군장에너지(주)
7,645
-
5,197,264
5,204,909

합 계
167,870,984
12,848,295
9,217,594
189,936,873

(주1)

당사는 한국채택국제회계기준 제1115호의 '본인 대 대리인의 고려사항'에 따라 (주)유니드글로벌상사와의 매출을 순액으로 인식하고 있으나, 동 주석의 주요거래 내역은 총액으로 표시하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

4) 전기 비용 거래 등

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2019.1.1.~ 2019.12.31.

상품, 원재료매입 등
기타비용
합계

종속기업
(주)디씨알이
-
523,877
523,877

Shandong OCI Co.,Ltd.
39,356,247
-
39,356,247

OCI스페셜티(주)
12,139,226
527,914
12,667,140

OCI정보통신(주)
-
7,142,044
7,142,044

OCIM Sdn. Bhd.
7,194,964
-
7,194,964

OCI China Co., Ltd.
-
2,289,321
2,289,321

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
42,135,831
-
42,135,831

OCI Japan Co., Ltd.
-
1,214,921
1,214,921

OCI 파워(주)
-
2,564,800
2,564,800

오씨아이드림 주식회사
-
301,818
301,818

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
26,906,520
-
26,906,520

기타
특수관계자
삼광글라스(주)
-
101,410
101,410

(주)유니드글로벌상사
12,169,638
-
12,169,638

(주)유니드
2,432,887
-
2,432,887

군장에너지(주)
-
55,083,435
55,083,435

합 계
142,335,313
69,749,540
212,084,853

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 당기말 및 전기말 현재 특수관계자와의 거래에서 발생한 채권, 채무의 내역은 다음과 같습니다.

1) 당기말 채권 등

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2020.12.31.

매출채권
기타채권
합계

종속기업
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
-
4,615,766
4,615,766

(주)디씨알이
9,042
-
9,042

OCI Vietnam Co., Ltd.
59,463
3,130
62,593

Shandong OCI Co.,Ltd.
-
1,453
1,453

OCI스페셜티(주)
-
801
801

OCI정보통신(주)
3,386
-
3,386

Tangshan OCI Chemical Co.,Ltd.
395,921
7,622,835
8,018,756

OCI SE(주)
193,859
-
193,859

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
-
2,045,364
2,045,364

OCIM Sdn. Bhd.
3,020,000
33,212,420
36,232,420

OCI China Co., Ltd.
-
22,374,273
22,374,273

오씨아이드림(주)
1,099
-
1,099

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
666,555
-
666,555

Philko Peroxide Corporation
388,057
-
388,057

Philko-Chem Logistics, Inc.
53,856
-
53,856

비앤오바이오(주)
2,400
-
2,400

(주)피앤오케미칼
131,901
-
131,901

기타
특수관계자
SGC솔루션㈜
1,308,734
-
1,308,734

(주)유니드글로벌상사
20,314,201
-
20,314,201

SGC이테크건설(주)
455
-
455

SGC에너지(주)
-
234,234
234,234

합 계
26,548,929
70,110,276
96,659,205

재무제표에 대한 주석-계속

2) 당기말 채무 등

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2020.12.31.

매입채무
기타채무
합계

종속기업
(주)디씨알이
-
13,328
13,328

OCI Enterprises Inc.
-
55,566,200
55,566,200

Shandong OCI Co.,Ltd.
9,835,750
-
9,835,750

OCI스페셜티(주)
111,245
218,764
330,009

OCI정보통신(주)
-
1,132,132
1,132,132

OCI China Co., Ltd.
-
546,402
546,402

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
7,197,770
-
7,197,770

OCI Japan Co., Ltd.
-
86,431
86,431

OCI 파워(주)
-
179,521
179,521

오씨아이드림(주)
-
189,275
189,275

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
23,146,732
30,381
23,177,113

기타특수관계자
SGC솔루션(주)
-
1,350
1,350

(주)유니드글로벌상사
6,095,967
148,440
6,244,407

(주)유니드
364,808
-
364,808

SGC에너지(주)
-
2,340,160
2,340,160

합 계
46,752,272
60,452,384
107,204,656

재무제표에 대한 주석-계속

3) 전기말 채권 등

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2019.12.31.

매출채권
기타채권
합계

종속기업
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
-
6,046,903
6,046,903

OCI Vietnam Co., Ltd.
89,735
4,723
94,458

Shandong OCI Co.,Ltd.
-
2,113
2,113

OCI스페셜티(주)
-
2,090
2,090

OCI정보통신(주)
4,399
-
4,399

Tangshan OCI Chemical Co.,Ltd.
327,950
10,662,612
10,990,562

OCI SE(주)
554,227
2,585
556,812

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
-
2,555,840
2,555,840

OCIM Sdn. Bhd.
354,509
34,925,602
35,280,111

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
-
13,997,851
13,997,851

오씨아이드림 주식회사
499
-
499

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
666,242
-
666,242

Philko Peroxide Corporation
177,560
-
177,560

Philko-Chem Logistics, Inc.
130,253
-
130,253

비앤오바이오(주)
2,400
-
2,400

기타
특수관계자
삼광글라스(주)
1,303,504
-
1,303,504

(주)유니드글로벌상사
12,226,937
116,012
12,342,949

(주)유니드
4,161
-
4,161

(주)이테크건설
455
-
455

군장에너지(주)
-
496,813
496,813

합 계
15,842,831
68,813,144
84,655,975

재무제표에 대한 주석-계속

4) 전기말 채무 등

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2019.12.31.

매입채무
기타채무
합계

종속기업
(주)디씨알이
-
23,393
23,393

Shandong OCI Co.,Ltd.
6,503,851
-
6,503,851

OCI스페셜티(주)
1,487,245
202,314
1,689,559

OCI정보통신(주)
-
1,732,846
1,732,846

OCI China Co., Ltd.
-
827,852
827,852

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
2,791,054
-
2,791,054

OCI Japan Co., Ltd.
-
93,069
93,069

OCI 파워(주)
-
289,811
289,811

오씨아이드림 주식회사
-
113,946
113,946

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
23,006,684
64,452
23,071,136

기타특수관계자
삼광글라스(주)
-
97,878
97,878

(주)유니드글로벌상사
5,974,453
106,173
6,080,626

(주)유니드
791,343
-
791,343

군장에너지(주)
-
5,178,611
5,178,611

합 계
40,554,630
8,730,345
49,284,975

재무제표에 대한 주석-계속

(4) 당기 및 전기 중 발생한 특수관계자와
의
자금 대여
내
역은 다음과 같습니다.

1) 대여금

(당기)

(단위:천원)

특수관계자명

계정과목

기초

증가

감소

기말

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.
장기대여금
10,512,824
-
(3,027,384)
7,485,440

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금
1,126,893
1,058,960
(1,126,895)
1,058,958

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금
4,874,208
-
(1,352,809)
3,521,399

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금
378,022
355,232
(378,022)
355,232

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금
2,173,625
-
(486,273)
1,687,352

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
장기대여금
13,938,734
6,654,886
(20,593,620)
-

OCIM Sdn. Bhd.
장기대여금
34,734,000
-
(2,094,000)
32,640,000

OCI China Co., Ltd.
장기대여금
-
22,304,000
-
22,304,000

합 계
67,738,306
30,373,078
(29,059,003)
69,052,381

(전기)

(단위:천원)

특수관계자명

계정과목

기초

증가

감소

기말

(주)디씨알이
단기대여금
-
8,000,000
(8,000,000)
-

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.
단기대여금
10,152,348
-
(10,152,348)
-

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.
장기대여금
-
10,512,824
-
10,512,824

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금
1,088,253
1,126,894
(1,088,254)
1,126,893

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금
5,795,329
205,773
(1,126,894)
4,874,208

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금
365,060
378,022
(365,060)
378,022

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금
2,464,153
87,494
(378,022)
2,173,625

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
단기대여금
9,130,836
4,807,898
(13,938,734)
-

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
장기대여금
-
13,938,734
-
13,938,734

OCIM Sdn. Bhd.
장기대여금
-
34,734,000
-
34,734,000

합 계
28,995,979
49,700,557
(10,958,230)
67,738,306

재무제표에 대한 주석-계속

2) 차입금

(당기)

(단위:천원)

특수관계자명

계정과목

기초

증가

감소

기말

OCI Enterprises Inc.(주1)
장기차입금
-
54,400,000
-
54,400,000

(주1)

당
사
가 OCI Enterprises Inc.로부터 체결한 차입금 계약의 한도는 USD 100,000,000입니다.

(5) 주요 경영진에 대한 보상

당사는 당기 중에 주요 경영진에 대한 보상으로
급여 및 퇴직급여 4,016,123

천원과
835,899천원
을
계상
하
였
습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(6) 특수관계자에 대한 지급보증 등

당기말 및 전기말 현재 당사가 종속기업에 제공한 지급보증내역은 다음과 같습니다.

회사명
지급보증기관
외화단위
2020.12.31.
2019.12.31.
내 용

Shandong OCI Co., Ltd.
SC Bank China
CNY
67,200,000
53,000,000
외화지급보증

OCI Solar Power LLC (주1)
Alamo6 Solar
Holdings, LLC
USD
386,966,362
386,966,362
계약이행보증

OCI Solar Power LLC (주2)
BHES Pearl Solar Holdings, LLC
USD
90,379,535
90,379,535
계약이행보증

OCIM Sdn. Bhd. (주3)
Syarikat Sesco 
Berhad
MYR
2,055,233,123
2,419,363,838
계약이행보증

OCIM Sdn. Bhd.
The Export-Import Bank of Korea
USD
40,000,000
40,000,000
외화지급보증

OCIM Sdn. Bhd.
SC Bank Malaysia
USD
22,110,000
-
외화지급보증

(주1)

당사의 미국 내 자회사인 OCI Solar Power LLC가 그 100% 자회사인 OCI Solar San Antonio 6 LLC 매각과 관련하여, 당사의 100% 자회사이자 미국 내 지주회사인 OCI Enterprises Inc.와 당사가 연대보증인으로서 계약 이행을 보증하는 건입니다.

(주2)

당사의 미국 내 자회사인 OCI Solar Power LLC가 그 100% 자회사인 OCI Solar TRE Holding LLC 매각과 관련하여, 당사의 100% 자회사이자 미국 내 지주회사인 OCI Enterprises Inc.와 당사가 연대보증인으로서 계약 이행을 보증하는 건입니다.

(주3)

당사는 OCIM Sdn. Bhd.가 현지의 전기공급회사와 체결한 전기공급계약에 대해서 계약이행보증을 하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(7) 당기 및 전기 중 특수관계자와의 지분거래내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
거래상대방
거래내역
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

유상증자 및
출자
OCI파워(주)
현금출자
-
14,000,000

(주)에스엔바이오사이언스
현금출자
-
4,999,956

비앤오바이오(주)
현금출자
-
620,000

오씨아이드림(주)
현금출자
-
500,000

(주)피앤오케미칼
현금출자
14,700,000
-

합 계
14,700,000
20,119,956

(8) 특수관계자에 대한 자금보충약정

당기말 및 전기말 현재 당사가 종속기업 등에 제공한 자금보충약정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명
지급보증기관
2020.12.31.
2019.12.31.
내 용

(주)디씨알이
한국투자증권 등
175,000,000
190,000,000
자금보충약정

OCI스페셜티(주)
신한캐피탈
10,000,000
10,000,000
자금보충약정

현대오씨아이(주)
한국산업은행 등
160,000,000
160,000,000
자금보충약정

OCI SE(주)
한국산업은행
10,000,000
10,000,000
자금보충약정

재무제표에 대한 주석-계속

27. 금융상품

(1) 금융상품의 범주별 장부가액

당기말
및 전기말 현재 금융상품의 범주별 장부가액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
계정과목
2020.12.31.
2019.12.31.

당기손익공정가치측정금융자산
유동파생상품자산
301,483
1,222,920

단기금융자산
177,465,213
235,126,027

장기금융자산
5,740,125
30,119,354

상각후원가측정금융자산
현금및현금성자산
206,222,578
149,600,485

단기금융자산
127,250
101,900

매출채권및기타채권
214,561,012
307,440,108

장기매출채권및기타채권
69,188,088

67,919,100

장기금융자산
40,075,800
203,050

금융자산 합계
713,681,549

791,732,944

당기손익공정가치측정금융부채
유동파생상품부채
5,578
39,940

상각후원가측정금융부채
단기금융부채
300,062,296
361,173,488

매입채무및기타채무
203,222,267
246,663,506

장기금융부채
451,995,440
472,333,833

장기매입채무및기타채무
10,987,802
12,689,017

금융부채 합계

966,273,383

1,092,899,784

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 금융상품의 공정가치

당기말 및 전기말 현재 금융자산과 금융부채의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

계정과목
2020.12.31.
2019.12.31.

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

(금융자산)

현금및현금성자산
206,222,578
206,222,578
149,600,485
149,600,485

단기금융자산
177,592,463
177,592,463
235,227,927
235,227,927

매출채권및기타채권
214,561,012
214,561,012

307,440,108

307,440,108

유동파생상품자산
301,483
301,483
1,222,920
1,222,920

장기금융자산
45,815,925
45,815,925
30,322,404
30,322,404

장기매출채권및기타채권
69,188,088
69,188,088

67,919,100

67,919,100

금융자산 합계
713,681,549
713,681,549
791,732,944
791,732,944

(금융부채)

단기금융부채
300,062,296
300,062,296
361,173,488
361,173,488

매입채무및기타채무
203,222,267
203,222,267
246,663,506
246,663,506

유동파생상품부채
5,578
5,578
39,940
39,940

장기금융부채
451,995,440
451,995,440
472,333,833
472,333,833

장기매입채무및기타채무
10,987,802
10,987,802
12,689,017
12,689,017

금융부채 합계
966,273,383
966,273,383
1,092,899,784
1,092,899,784

재무제표상 상각후원가로 측정되는 금융자산 및 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 사용제한된 금융상품

당기말 및 전기말 현재 사용제한된 금융상품의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.
내 역

장기금융상품
4,000
4,000
당좌개설보증금

장기금융상품
40,000,000
-
담보제공예금

재무제표에 대한 주석-계속

(4) 금융수익 및 금융비용

가. 당기 및 전기 중 당기손익으로 인식된 금융수익 및 금융비용의 항목별 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

(금융수익)

이자수익
11,527,330
11,281,809

배당금수익
9,950,428
13,150,760

당기손익공정가치측정금융자산평가이익
15,713,736
184,165

외환차익
22,700,081
35,064,701

외화환산이익
12,004,759
3,595,580

당기손익공정가치측정금융자산처분이익
10,071,185
-

파생상품거래이익
3,246,385
4,083,506

파생상품평가이익
301,483
1,222,920

소 계
85,515,387
68,583,441

(금융비용)

이자비용
(23,137,279)
(27,578,516)

당기손익공정가치측정금융자산평가손실
-
(9,498,335)

외환차손
(25,165,507)
(33,049,220)

외화환산손실
(5,520,986)
(5,246,164)

당기손익공정가치측정금융자산처분손실
(1,071,087)
-

상각후원가측정금융자산처분손실
(3,093)
-

파생상품거래손실
(7,207,610)
(9,747,027)

파생상품평가손실
(5,578)
(39,940)

기타금융비용
(555,641)
(840,484)

소 계
(62,666,781)
(85,999,686)

차감계
22,848,606
(17,416,245)

재무제표에 대한 주석-계속

나. 당기 및 전기 중 주요 금융수익 및 금융비용의 금융상품 범주별 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

(이자수익)

현금및현금성자산/장단기금융자산
8,797,398
8,797,121

매출채권및기타채권
2,720,538
2,477,843

상각후원가측정금융자산(국공채)
9,394
6,845

이자수익 계
11,527,330
11,281,809

(배당금수익)

당기손익공정가치측정금융자산
393,094
302,464

(외화환산이익)

매출채권및기타채권
92,177
2,278,516

장단기금융부채
11,096,184
933,402

매입채무및기타채무
816,398
383,662

외화환산이익 계
12,004,759
3,595,580

(이자비용)

장단기금융부채(사채이자)
(11,318,226)
(12,802,285)

장단기금융부채(차입금이자)
(11,308,646)
(14,188,477)

유효이자율법에 의한 이자비용
(337,734)
(417,884)

리스부채
(172,673)
(169,870)

이자비용 계
(23,137,279)
(27,578,516)

(외화환산손실)

매출채권및기타채권
(5,517,780)
(2,726,670)

장단기금융부채
-
(2,508,246)

매입채무및기타채무
(3,206)
(11,248)

외화환산손실 계
(5,520,986)
(5,246,164)

재무제표에 대한 주석-계속

28. 위험관리

(1) 자본위험관리

당사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들이 이익을 지속적으로제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 

당사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 차입금 총계에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며, 총자본은 재무상태표의 자본총계 금액입니다.

한편, 당기말 및 전기말 현재 당사가 자본위험관리하고 있는 항목의 내역은 다음과같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

차입금 총계
752,756,894
834,281,186

차감 : 현금및현금성자산
206,222,578
149,600,485

순차입금 (A)
546,534,316
684,680,701

부채총계 (B)

1,034,656,249

1,198,822,504

자본총계 (C)
2,334,319,029
2,597,855,212

자본조달비율 (D=A/C)
23.41%
26.36%

부채비율 (E=B/C)
44.32%
46.15%

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 금융위험관리

당사는 여러 활동으로 인하여 시장위험 (외환위험, 이자율위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 당사의 전반적인 위험관리는 당사의 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.

위험관리는 경영진에서 승인한 정책에 따라 당사 자금팀에 의해 이루어지고 있습니다. 당사의 자금팀은 각 부서와 긴밀히 협력하여 금융위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다.

가. 외환위험관

리

당사는 외화로 표시된 통화를 이용하여 거래를 하고 있기 때문에 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 당기말
및 전기말
현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의장부금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

자산
부채
자산
부채

USD
194,761,960
189,011,871
253,202,455
149,962,717

EUR
375,421
300,220
1,394,585
94,564

JPY
2,272,056
40,731
881,836
273,613

CNY
426,593
-
13,938,734
-

TWD
-
-
5,630
-

합 계
197,836,030
189,352,822
269,423,240
150,330,894

재무제표에 대한 주석-계속

당사는 내부적으로 외화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말
및 전기말
현재 다른 모든 변수는 변동이 없다는 가정 하에 각 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

10% 상승시
10% 하락시
10% 상승시
10% 하락시

USD
575,009
(575,009)
10,323,974
(10,323,974)

EUR
7,520
(7,520)
130,002
(130,002)

JPY
223,133
(223,133)
60,822
(60,822)

CNY
42,659
(42,659)
1,393,873
(1,393,873)

TWD

-
-
563
(563)

합 계
848,321
(848,321)
11,909,234
(11,909,234)

상기 민감도 분석은 당기말
및 전기말
현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채를 대상으로 하였습니다.

한편, 당사는 외화채무 지급액과 외화채권 회수액의 환위험을 회피하기 위하여 통화선도계약을 체결하는 정책을 가지고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

나. 이자율위험관리

변동이자율로 발행된 차입금으로 인하여 당사는 현금흐름 이자율 위험에 노출되어 있습니다. 

당기말
및 전기말
현재 이자율위험에 노출된 차입금의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

변동이자율 차입금
298,501,475
348,994,926

당사는 내부적으로 이자율 변동으로 인한 이자율위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말
및 전기말
현재 다른 모든 변수는 변동이 없다는 가정 하에 이자율위험에 노출된 차입금에 대한 이자율이 1.0% 변동시 당기손익 및 순자산에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

1% 상승시
1% 하락시
1% 상승시
1% 하락시

당기손익
순자산
당기손익
순자산
당기손익
순자산
당기손익
순자산

변동이자율 차입금
(2,985,015)
(2,985,015)
2,985,015
2,985,015
(3,489,949)
(3,489,949)
3,489,949
3,489,949

한편, 당사는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정이자율차입금과 변동이자율차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다.

다. 가격위험관리

당사는 지분상품에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 당기말 현재 공정가치로 평가하는 당기손익공정가치측정금융자산(지분상품)은

5,740,125

천원

으로,다른 변수는 변동이 없다는 가정 하에 지분상품의 가격이 10% 변동할 경우 가격변동이 자본에 미치는 영향은
574,013천원
(법인세효과 차감 전)
입
니다.

재무제표에 대한 주석-계속

라. 신용위험관리

신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 당사에
재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험과 파생금융상품과 은행, 금융기관 예치금으로부터 발생하는 신용위험이 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다.

당기말
및 전기말 현재 당사의 보증과 관련한 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니다.

(당기말)

회사명
외화단위
2020.12.31.
내 용

Shandong OCI Co., Ltd.
USD
15,000,000
외화지급보증

OCIM Sdn. Bhd.
USD
62,110,000
외화지급보증

OCIM Sdn. Bhd.
MYR
2,055,233,123
계약이행보증

OCI Solar Power LLC
USD
386,966,362
계약이행보증

OCI Solar Power LLC
USD
90,379,535
계약이행보증

(전기말)

회사명
외화단위
2019.12.31.
내 용

Shandong OCI Co., Ltd.
USD
15,000,000
외화지급보증

OCIM Sdn. Bhd.
USD
40,000,000
외화지급보증

OCIM Sdn. Bhd.
MYR
2,419,363,838
계약이행보증

OCI Solar Power LLC
USD
386,966,362
계약이행보증

OCI Solar Power LLC
USD
90,379,535
계약이행보증

재무제표에 대한 주석-계속

마. 유동성위험관리

당사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제현금유출액을 지속적으로 분석ㆍ검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 당사의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

변동이자율 금융부채
156,637,811
141,037,075
6,834,246
304,509,132

고정이자율 금융부채
157,251,299
315,739,094
-
472,990,393

무이자 금융부채
198,980,948
5,495,692
-
204,476,640

금융리스부채
1,711,402
3,194,203
5,444,023
10,349,628

금융보증계약
83,895,680
-
-
83,895,680

합 계
598,477,140
465,466,064
12,278,269
1,076,221,473

재무제표에 대한 주석-계속

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

변동이자율 금융부채
134,002,397
220,958,886
9,477,597
364,438,880

고정이자율 금융부채
245,331,539
259,066,990
-
504,398,529

무이자 금융부채
245,205,602
9,618,599
-
254,824,201

금융리스부채
1,693,567
2,079,873
1,972,338
5,745,778

금융보증계약
63,679,000
-
-
63,679,000

합 계
689,912,105
491,724,348
11,449,935
1,193,086,388

상기 만기분석은 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 당사가 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었으며, 원금과 이자에 대한 현금흐름을 포함하고 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

당기말
및 전기말
현재 비파생금융자산의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

변동이자율 금융자산
364,234,059
-
-
364,234,059

고정이자율 금융자산
33,506,775
104,858,393
-
138,365,168

무이자 금융자산
232,155,993
1,549,897
-
233,705,890

합 계
629,896,827
106,408,290
-
736,305,117

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

변동이자율 금융자산
379,157,951
-
-
379,157,951

고정이자율 금융자산
34,693,779
42,209,583
-
76,903,362

무이자 금융자산
325,134,851
1,669,461
-
326,804,312

합 계
738,986,581
43,879,044
-
782,865,625

상기 만기분석은 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 당사가 수취할 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었으며, 원금과 이자에 대한 현금흐름을 포함하고 있습니다. 당사는 순자산 및 순부채 기준으로 유동성을 관리하기 때문에 유동성위험관리를 이해하기 위하여 비파생금융자산에 대한 정보를 포함시킬 필요가 있습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

당기말
및 전기말
현재 파생금융상품의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

통화선도
297,087
-
-
297,087

유입
26,329,970
-
-
26,329,970

유출
(26,032,883)
-
-
(26,032,883)

합 계
297,087
-
-
297,087

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

1년이내
1년초과 ~ 5년이내
5년초과
합 계

통화선도
1,264,979
-
-
1,264,979

유입
46,774,497
-
-
46,774,497

유출
(45,509,518)
-
-
(45,509,518)

합 계
1,264,979
-
-
1,264,979

상기 만기분석은 할인되지 않은 총현금유입 및 총현금유출에 기초하여 작성되었습니다. 수취금액이나 지급금액이 확정되지 않은 경우에는 보고기간말 현재 수익률곡선에 기초한 추정이자율을 사용하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 공정가치의 측정

가.
공정가치 측정에 적용된 평가절차, 평가기법과 가정

금융자산 및 금융부채의 공정가치는 다음과 같이 결정하였습니다.

-

상장주식은 활성시장에 공시된 가격을 기준으로 측정하였습니다.

-

표준거래조건과 활성시장이 존재하는 금융자산과 금융부채의 공정가치는 시장가격을참고하여 결정하였습니다(국공채 및 무담보회사채).

-

파생상품의 공정가치는 공시된 가격을 이용하여 계산되었습니다. 다만 공시된 가격을이용할 수 없다면, 옵션이 아닌 파생상품의 경우에는 금융상품의 기간에 대하여 적용가능한 수익률곡선을 사용하여 할인된 현금흐름 분석을 수행하며, 옵션인 파생상품의경우에는 옵션가격결정모형을 사용하고 있습니다. 통화선도계약은 공시된 선도환율과 계약의 만기와 일치하는 공시된 이자율로부터 도출된 수익률곡선을 사용하여 측정하였습니다. 이자율스왑은 공시된 이자율로부터 도출된 적용가능한 수익률곡선에 기초하여 추정되고 할인된 미래현금흐름의 현재가치로 측정하였습니다.

-
(상기에 기술된 금융상품을 제외한) 기타 금융자산과 금융부채의 공정가치는 할인된 현금흐름 분석에 기초하여 일반적으로 인정된 가격결정모형에 따라 결정하였습니다.

재무제표에 대한 주석-계속

특히 다
음의 금융자산 및 금융부채의 공정가치 결정에 사용된 중요한 가정은 아래에서 설명하고 있습니다.

- 비상장주식
재무제표에는 공정가치로 측정되는 비상장주
식

이 포함되어 있습니다. 비상장주식의 공정가치는 현금흐름할인모형 등 적용가능한 최선의 측정방법을 사용하여 추정한 것이며, 해당 모형에는 관측가능한시장가격 또는 비율에 근거하지 않은 일부 가정도 포함되어 있습니다.

- 단기금융상품
각 자산에 대해 관측가능한 투입변수(이자율, 신용도 등)을 참고하여 공정가치를 평가하고 있습니다.

나. 공정가치 서열체계

당사는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

구 분
설 명

수준 1
동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격

수준 2
직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한 자산이나 부채에 대한 투입변수. 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함.

수준 3
관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수)

재무제표에 대한 주석-계속

다. 당사의 상기 서열체계에 따른 공정가치측정치는 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

수준 1
수준 2
수준 3
합계

단기금융상품
-
177,465,213
-
177,465,213

유동파생상품자산
-
301,483
-
301,483

당기손익공정가치측정금융자산(시장성)
3,159,236
-
-
3,159,236

당기손익공정가치측정금융자산(비시장성)
-
-
2,579,649
2,579,649

당기손익공정가치측정금융자산(출자금)
-
-
1,240
1,240

금융자산합계
3,159,236
177,766,696
2,580,889
183,506,821

유동파생상품부채
-
5,578
-
5,578

금융부채합계
-
5,578
-
5,578

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

수준 1
수준 2
수준 3
합계

단기금융상품
-
235,126,027
-
235,126,027

유동파생상품자산
-
1,222,920
-
1,222,920

당기손익공정가치측정금융자산(시장성)
28,262,764
-
-
28,262,764

당기손익공정가치측정금융자산(비시장성)
-
-
1,855,350
1,855,350

당기손익공정가치측정금융자산(출자금)
-
-
1,240
1,240

금융자산합계
28,262,764
236,348,947
1,856,590
266,468,301

유동파생상품부채
-
39,940
-
39,940

금융부채합계
-
39,940
-
39,940

재무제표에 대한 주석-계속

라. 재무상태표에 인식된 금융상품 중 수준 3에 포함되는 금융상품의 장부가액변동

(당기)

(단위:천원)

구 분
기 초
총포괄손익
매입(발행)
대체
매도(결제)
기 말
기말 보유분
미실현 손익

당기이익
(손실)

당기손익공정가치 측정금융자산
1,856,590
-
1,200,000
-
(475,701)
2,580,889
-

(전기)

(단위:천원)

구 분
기 초
총포괄손익
매입(발행)
대체
매도(결제)
기 말
기말 보유분
미실현 손익

당기이익
(손실)

당기손익공정가치 측정금융자산
1,252,325
-
901,887
(297,622)
-
1,856,590
-

재무제표에 대한 주석-계속

29.
리스

(1) 재무상태표에 인식된 금액

1) 사용권자산

당기말 및 전기말 현재 사용권 자산의 내역은 다음과 같습니다. 

(당기말)

(단위:천원)

구 분
토지
건 물
기계장치
차량운반구
기타의 유형자산
합계

사용권자산(주1)(주2)
2,357,177
314,655
386,177
5,836,141
85,808
8,979,958

감가상각누계액
(21,402)
(247,996)
(248,434)
(1,677,699)
(45,805)
(2,241,336)

장부금액
2,335,775
66,659
137,743
4,158,442
40,003

6,738,622

(주1)

당기 중 증가된 사용권자산은

2,150,359천
원
입니다.

(주2)

당기 중 리스집행가능기간에 대한
회계정책 변경으로

인해 증가된
사
용권자산 금액 2,357,177천원이 포함되어 있습니다
(주석 2, 9 참조).

(전기말)

(단위:천원)

구 분
건 물
기계장치
차량운반구
기타의
유형자산
합 계

사용권자산(주1)
378,359
729,062
5,636,370
85,808
6,829,599

감가상각누계액
(114,535)
(396,649)
(1,334,318)
(22,903)
(1,868,405)

장부금액
263,824
332,413
4,302,052
62,905
4,961,194

(주1)

전기 중 증가된 사용권자산은

1,566,355천
원
입니다.

재무제표에 대한 주석-계속

2) 리스부채

당기말 및 전기말 현재 리스 부채의 내역은 다음과 같습니다. 

(단위:천원)

리스부채
2020.12.31.
2019.12.31.

유동부채
1,332,794
1,663,242

비유동부채
5,560,066
3,418,021

합 계
6,892,860
5,081,263

(2) 손익계산서에 인식된 금액

당기 및 전기 중 리스와 관련해서 손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31
2019.1.1. ~ 2019.12.31

사용권자산의 상각비

건물
204,223
114,535

토지
21,402
-

기계장치
301,226
396,649

차량운반구
1,235,870
1,334,318

기타
22,903
22,903

합 계
1,785,624
1,868,405

리스부채에 대한 이자비용(금융원가에 포함)
172,673
169,870

단기리스료
19,990
810,512

단기리스가 아닌 소액자산 리스료
396,453
522,389

당기 및 전기 중 리스부채 상환의 총 현금유출은

각
각 1,751,453
천원
및 1,748,336천원입니다
.

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 리스부채 연령분석

당기말 현재 리스부채에 대한 회수기일 기준의 연령분석 내역은 아래와 같습니다.

(단위:천원)

구 분
당기말

최소리스료
최소리스료의
 현재가치

1년 이내
1,711,402
1,332,794

1년 초과 5년 이내
3,194,203
2,366,915

5년 초과
5,444,023
3,193,151

소 계
10,349,628
6,892,860

전기말 현재 리스부채에 대한 회수기일 기준의 연령분석 내역은 아래와 같습니다.

(단위:천원)

구 분
전기말

최소리스료
최소리스료의
 현재가치

1년 이내
2,427,048
1,663,242

1년 초과 5년 이내
1,346,391
1,963,275

5년 초과
1,972,338
1,454,745

소 계
5,745,777
5,081,262

재무제표에 대한 주석-계속

30. 현금흐름표

(1) 영업활동으로 창출된 현금

당기 및 전기 중 영업활동으로 창출된 현금은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

과 목
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

당기순손실
(253,611,327)
(717,594,874)

손익항목의 조정 :
276,105,355
832,634,207

법인세이익
(76,321,546)
(216,402,273)

퇴직급여
13,460,749
17,236,465

감가상각비
52,273,365
223,646,847

무형자산상각비
2,298,843
2,078,239

대손상각비
(환입)

(3,639,775)
4,194,732

기타의대손상각비
4,840,406
235,624

금융수익
(59,568,921)
(29,435,234)

금융비용
29,734,930
42,362,955

유형자산처분이익
(7,653,806)
(698,233)

유형자산처분손실
400,908
1,558,812

무형자산처분이익
(36,364)
(253,526)

무형자산처분손실
44,503
9,515

재고자산평가손실(환입)
(20,970,938)
10,869,999

재고자산감모손실
35
298,021

투자부동산처분이익
(11,089,272)
-

유형자산손상차손
254,948,486
746,857,657

무형자산손상차손
2,368,915
-

무형자산
손상환입

(74,177)
-

종속기업투자주식손상차손

18,007,573

30,714,719

자산수증이익
-
(66,817)

채무면제이익
(651)
(3,378,560)

충당부채
전입

76,699,867
1,296,068

장기종업원급여
382,225
1,509,197

재무제표에 대한 주석-계속

(단위:천원)

과 목
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

자산ㆍ부채의 변동 :
77,635,574
(101,568,746)

매출채권의 감소(증가)
56,407,878
(28,842,579)

기타채권의 감소(증가)
14,294,370
(3,007,904)

재고자산의 감소(증가)

134,393,278

57,757,153

유동파생상품자산의 감소
1,222,920
88,873

기타유동자산의 감소
9,112,954
18,804,616

장기매출채권및기타채권의 감소
119,563
492,867

매입채무의 감소
(6,042,853)
(32,603,896)

기타채무의 감소
(28,124,892)
(3,456,170)

유동파생상품부채의 감소
(39,940)
-

기타유동부채의 증가(감소)
(737,682)
363,250

장기매입채무및기타채무의 감소
(2,498,374)
(8,330,429)

충당부채의 감소
(69,597,247)
(2,145,453)

기타비유동부채의 감소
(10,056,781)
(65,364,426)

사외적립자산의 감소(증가)
30,814,900
(25,380,569)

퇴직금의 지급
(51,632,520)
(9,944,079)

영업활동으로 창출된 현금
100,129,602
13,470,587

재무제표에 대한 주석-계속

(2) 비현금거래

당기 및 전기 중 회사 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래의 내용은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

거래내용
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

건설중인자산의 기계장치 대체
34,675,246
56,364,034

건설중인자산의 건물 대체
2,181,455
5,775,970

건설중인자산의 구축물 대체
8,831,863
7,107,835

건설중인자산의 기타의유형자산 대체
2,317,010
281,943

유형자산 등의 취득과 관련한 미지급금 증감
11,799,170
2,920,840

장기차입금의 유동성 대체
75,011,968
35,482,428

장기사채의 유동성 대체
100,000,000
175,000,000

회계정책변경으로 인한 유동리스부채 대체
52,330
3,411,578

회계정책변경으로 인한 비유동리스부채 대체
2,304,847
3,418,021

상각후원가측정금융자산(비유동)의 유동성대체
127,250
101,900

장기대여금의 단기대여금 대체

7,143,402
1,453,314

단기대여금의 장기대여금 대체
5,729,212
59,185,558

장기미지급금의 미지급금 대체
1,624,533
3,374,172

장기선수금의 선수금 대체
19,767,327
29,521,755

장기선수금의 매출채권 대체
4,125,182
56,018,393

선수금의 매출채권 대체
25,508,405
-

선급금의 미수금 대체
13,986,218
-

재무제표에 대한 주석-계속

(3) 재무활동에서 발생한 부채의 당기 및 전기 중 변동내역은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
기초
회계정책의
변경효과(주1)
재무활동 
현금흐름에서
발생한 변동
환율변동 효과
유동성대체
기타변동
기말

단기차입금
150,820,403
-
(23,048,680)
(1,213,210)
-
-
126,558,513

유동성장기부채
210,353,086
-
(210,482,428)
(1,469,988)
175,011,968
91,143
173,503,781

장기차입금
222,978,356
-
83,103,000
(8,412,988)
(75,011,968)
-
222,656,400

사채
249,355,478
-
79,604,180
-
(100,000,000)

379,382

229,339,040

유동리스부채
1,663,242
52,330
(1,751,453)
-
1,034,025
334,650
1,332,794

비유동리스부채
3,418,021
2,304,847
-
-
(1,034,025)
871,223
5,560,066

미지급배당금
10,861
-
-
-
-
-
10,861

재무활동으로부터의 총부채
838,599,447
2,357,177
(72,575,381)
(11,096,186)
-
1,676,398

758,961,455

(주1)
회계정책 변경으로 인한 사용권자산 금액이 포함되어 있습니다.

(전기)

(단위:천원)

구 분
기초
회계정책의 변경효과
재무활동 
현금흐름에서
발생한 변동
환율변동 효과
유동성대체
기타변동 (주1)
기말

단기차입금(금융기관)
169,486,726
-
(17,732,921)
(933,402)
-
-
150,820,403

유동성장기부채
308,967,098
-
(309,013,946)
-
210,482,428
(82,494)
210,353,086

장기차입금(금융기관)
115,952,538
-
140,000,000
2,508,246
(35,482,428)
-
222,978,356

사채
274,373,417
-
149,436,860
-
(175,000,000)
545,201
249,355,478

유동리스부채
-
1,288,015
(1,748,336)
-
-
2,123,563
1,663,242

비유동리스부채
-
3,975,229

-
-
(557,208)
3,418,021

국고보조금(차량운반구)
-
-
14,410
-
-
(6,202)
8,208

미지급배당금
8,272
-
(20,269,376)
-
-
20,271,965
10,861

재무활동으로부터의 총부채
868,788,051
5,263,244
(59,313,309)
1,574,844
-
22,294,825
838,607,655

(주1)

미
지
급
배당금의 기타변동은 주주총회의 배당결의에 의한 변동입니다

재무제표에 대한 주석-계속

31. 재무제표의 승인

동 연결재무제표는
2021년 3월 2일
자
이사회에서 발행 승인되었으며,
2021년 3월 24일
자 주주총회에서 최종 승인될 예정입니다.

32. 보고기간후 사건

(1) 2021년 1월 8일, 당사는 관계기업인 (주)피앤오케미칼에

11,760백만원을
추가 출자하였습니다. 

(2) 2021년 1월 25일, 종속회사인 (주)디씨알이가 SC제일은행 등으로 부터
175,000백만원을
차입하는 것과 관련하여, 당사는 대주들에게 원리금 자금보충약정을 제공하였습니다.

6. 기타 재무에 관한 사항

(1) 중단영업의 내용

지배회사는 수익개선을 위하여 2017년 11월 17일 이사회의 승인에 의하여 종속회사인 OCI 스페셜티(주)
가 보유 중인 손자회사 ELPION Silicon Sdn. Bhd.의
제조와 판매를 중단하기로 결정하고 해당사업부문을 중단하였습니다.

가. 당기 및 전기 중 발생한 중단영업의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

ELPION Silicon
ELPION Silicon

매출
-
-

매출원가
-
-

판매비와관리비
(53,768)
(88,265)

영업손실
(53,768)
(88,265)

기타영업외손익
21,310
(1,166,282)

법인세비용
-
(604)

중단영업손실
(32,458)
(1,255,151)

지배회사소유주지분
(25,340)
(979,896)

비지배지분
(7,118)
(275,255)

나. 중단영업에서 발생한 현금흐름

연결회사의 당분기 및 전분기 중 중단영업과 관련된 현금흐름은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

ELPION Silicon
ELPION Silicon

영업활동으로 인한 순현금흐름
140,549
(1,238,377)

투자활동으로 인한 순현금흐름
5,671
(253)

재무활동으로 인한 순현금흐름
-
-

(2) 합병, 분할, 자산양수도, 영업양수도 등에 관한사항

가. 전기 중 발생한 사업결합의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분

주요 영업활동

취득일

취득한 지분
(%) (주1)

이전대가

카코뉴에너지(주)
태양광 발전 
인버터 제조 및 판매
2019.1.15
0.00%
6,751,423

(주1)
인수대상회사의 영업자산과 부채를 선택적 사업양수도거래로 인수하였습니다.

나. 전기 중 발생한 사업결합의 이전대가의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분
2019.1.15.

현금
6,751,423

이전대가총계
6,751,423

다. 전기에 발생한 사업결합으로 인하여 취득일에 취득한 자산과 인수한 부채의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분

2019.1.15.

식별가능한 자산의 공정가치
12,382,139

유동자산
7,458,133

매출채권 및 기타채권
2,015,248

재고자산
5,442,885

비유동자산
4,924,006

유형자산
1,401,484

무형자산
3,492,052

기타비유동자산
30,470

식별가능한 부채의 공정가치
12,241,499

유동부채
9,728,548

매입채무 및 기타채무
8,818,138

기타유동부채
51,413

확정급여부채
858,997

비유동부채
2,512,951

기타비유동부채
2,512,951

식별가능한 순자산 공정가치 합계
140,640

라. 전기 중 발생한 사업결합에서 발생한 영업권은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분

2019.1.15.

이전대가

6,751,423

차감: 식별가능한 취득한 순자산의 공정가치

140,640

영업권
6,610,783

마. 전기 중 발생한 사업결합으로 인한 순현금유출은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분

2019.1.15.

현금으로 지급한 대가

6,751,423

(3) 자산유동화와 관련한 자산매각의 회계처리 및 우발채무 등에 관한 사항
- 우발채무 등에 관한 사항은 연결재무제표 주석을 참조하시기 바랍니다. 

(4) 기타 재무제표 이용에 유의하여야 할 사항
- 해당사항 없음.

2.
손실충당금(대손충당금) 설정현황

(

1) 계정과목별 손실충당금(대손충당금) 설정내용

(단위:천원)

구 분
계정과목
채권금액
손실충당금

손실충당금

설정률

제 47기

매출채권
329,876,049
11,232,897
3.41%

단기대여금
17,000
-
-

미수금
19,806,954
10,046,308
50.72%

미수수익
838,503
-
-

장기대여금
3,295,999
-
-

장기미수금
-
-
-

보증금
2,071,641
-
-

장기매출채권
-
-
-

장기기타채권
22,373,990
-
-

합 계
378,280,136
21,279,205
5.63%

제 46기

매출채권
407,928,743
15,291,046
3.75%

단기대여금
25,000
-
-

미수금
21,347,013
5,272,132
24.70%

미수수익
1,021,450
-
-

장기대여금
3,546,650
-
-

장기미수금
-
-
-

보증금
2,748,233
-
-

장기매출채권
-
-
-

장기기타채권
20,147,953
-
-

합 계
456,765,042
20,563,178
4.50%

제 45기
매출채권
429,076,282
10,459,201
2.44%

단기대여금
43,675
-
-

미수금
18,979,882
5,042,236
26.57%

미수수익
1,641,207
-
-

장기대여금
105,001
-
-

장기미수금
3,354,300
-
-

보증금
4,400,110
-
-

장기매출채권
63,008
29,883
47.43%

장기기타채권
14,179,664
-
-

합 계
471,843,129
15,531,320
3.29%

※ 채권금액은 현재가치할인차금 차감후 금액임(연결기준)

(2) 손실충당금(대손충당금) 변동현황

(단위:천원)

구 분
제 47기
제 46기
제 45기

1. 기초 손실충당금 잔액합계
20,563,178
15,531,320
8,695,618

2. 순대손처리액(①－② - ③±④)
(1,084,261)
(500,350)
(222,532)

① 대손처리액(상각채권액)
(793,856)
(259,207)
(231,080)

② 상각채권회수액
-
-
-

③ 종속회사처분으로인한감소

-
-
-

④
기타 증감액

(290,405)
(241,143)
8,548

3. 손상차손 계상(환입)액
1,800,288
5,532,208
7,058,234

4. 기말 손실충당금 잔액합계
21,279,205
20,563,178
15,531,320

(3) 손실충당금(대손충당금) 설정방침

가. 설정 대상채권의 범위

설정여부
계정과목

손실충당금
(대손충당금)설정
개별평가
장기미수금, 단기대여금, 장기대여금, 보증금
(매출채권 및 미수금중 일부)

집합평가
매출채권, 미수금

손실충당금(대손충당금) 설정 제외
미수금중 일부 (부가세환급금, 관세환급금 등)

나. 대여금 및 수취채권에 대한 개별손상검토 및 집합손상검토 프로세스

구분
세부절차 및 기준

개별손상검토
- 개별적으로 유의적인 금융자산의 기준을 충족하는 금융자산을 식별함
- 개별적으로 유의적인 금융자산에 손상사건의 정의에 해당되는 손상징후가 발견되는지 검토함.
- 위의 검토결과 손상징후가 개별적으로 발견될 경우 추정미래현금흐름을 예측하여 손상차손을 인식함

집합손상검토
- 개별손상검토 결과 손상차손을 인식하지 않은 금융자산과 개별적으로 유의적이지 않은 금융자산에 대해 연령분석을 수행함
- 대손설정률을 산정함
- 구간별 금융자산 잔액 위에서 산정한 구간별 대손설정율을 적용하여 집합손상검토 결과 손상차손을 인식함

※ 기업회계기준서 제1109호의 실무적 간편법에 따라 전체기간 기대신용손실로 측정

다. 개별적으로 유의한 금융자산의 정의

- 다음 기준중 하나를 충족하는 금융자산은 개별적으로 유의적이므로 개별손상검토를 수행함.

. 매 회계기간 말 잔액이 100억원을 초과하는 채권
. 개별적으로 손상징후가 발견된 채권
. 발생일기준 1년 초과 채권
. 유사한 신용위험이 존재하지 아니한 채권 (보증금, 장단기대여금, 장기미수금)

(4) 경과기간별 매출채권잔액 현황

(단위: 천원)

경과기간
6월 이하
6월 초과
1년 초과
3년 초과
계

구분
1년 이하
3년 이하

금액
344,164,216
4,526,721
6,740,659
16,625,397
372,056,993

구성비율
92.50%
1.22%
1.81%
4.47%
100.00%

※ 매출채권잔액은 주된 영업활동으로 인하여 발생한 매출채권 또는 미수금 등을 포함하며, 대출채권등 금전소비대차로 인한 채권은 경과기간별 잔액 구성에서 제외함

3. 공정가치평가 절차 요약

(1)
공정가치 측정에 적용된 평가절차, 평가기법과 가정

금융자산 및 금융부채의 공정가치는 다음과 같이 결정하였습니다.

-
상장주식은 활성시장에 공시된 가격을 기준으로 측정하였습니다.

-

표준거래조건과 활성시장이 존재하는 금융자산과 금융부채의 공정가치는 시장가격을참고하여 결정하였습니다(국공채 및 무담보회사채).

-

파생상품의 공정가치는 공시된 가격을 이용하여 계산되었습니다. 다만 공시된 가격을이용할 수 없다면, 옵션이 아닌 파생상품의 경우에는 금융상품의 기간에 대하여 적용가능한 수익률곡선을 사용하여 할인된 현금흐름 분석을 수행하며, 옵션인 파생상품의경우에는 옵션가격결정모형을 사용하고 있습니다. 통화선도계약은 공시된 선도환율과 계약의 만기와 일치하는 공시된 이자율로부터 도출된 수익률곡선을 사용하여 측정하였습니다. 이자율스왑은 공시된 이자율로부터 도출된 적용가능한 수익률곡선에 기초하여 추정되고 할인된 미래현금흐름의 현재가치로 측정하였습니다.

-
(상기에 기술된 금융상품을 제외한) 기타 금융자산과 금융부채의 공정가치는 할인된 현금흐름 분석에 기초하여 일반적으로 인정된 가격결정모형에 따라 결정하였습니다.

특히 다
음의 금융자산 및 금융부채의 공정가치 결정에 사용된 중요한 가정은 아래에서 설명하고 있습니다.

- 비상장주식
재무제표에는 공정가치로 측정되는 비상장주
식

이 포함되어 있습니다. 비상장주식의 공정가치는 현금흐름할인모형 등 적용가능한 최선의 측정방법을 사용하여 추정한 것이며, 해당 모형에는 관측가능한시장가격 또는 비율에 근거하지 않은 일부 가정도 포함되어 있습니다.

- 단기금융상품
각 자산에 대해 관측가능한 투입변수(이자율, 신용도 등)를 참고하여 공정가치를 평가하고있습니다.

(2)
공정가치 서열체계

연결회사는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

구 분
설 명

수준 1
동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격

수준 2
직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나 
부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함.

수준 3
관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 
않은 투입변수)

(3) 연결회사의 상기 서열체계에 따른 공정가치측정치는 다음과 같습니다.

(당기말)

(단위:천원)

구 분
2020.12.31.

수준 1
수준 2
수준 3
합계

당기손익공정가치측정금융자산

단기금융상품
-
183,478,428
-
183,478,428

유동파생상품자산
-
301,483
-
301,483

당기손익공정가치측정금융자산(시장성)
12,613,828
-
-
12,613,828

당기손익공정가치측정금융자산(비시장성)
-
-
2,709,076
2,709,076

당기손익공정가치측정금융자산(출자금)
-
-
3,998,786
3,998,786

금융자산합계
12,613,828
183,779,911
6,707,862
203,101,601

당기손익공정가치측정금융부채

유동파생상품부채
-
710,654
-
710,654

금융부채합계
-
710,654
-
710,654

※연결재무제표 기준

(전기말)

(단위:천원)

구 분
2019.12.31.

수준 1
수준 2
수준 3
합계

당기손익공정가치측정금융자산

단기금융상품
-
235,737,489
-
235,737,489

유동파생상품자산
-
1,222,920
-
1,222,920

당기손익공정가치측정금융자산(시장성)
28,262,764
-
-
28,262,764

당기손익공정가치측정금융자산(비시장성)
-
-
13,566,267
13,566,267

당기손익공정가치측정금융자산(출자금)
-
-
1,240
1,240

금융자산합계
28,262,764
236,960,409
13,567,507
278,790,680

당기손익공정가치측정금융자산

유동파생상품자부채
-
411,308
-
411,308

금융부채합계
-
411,308
-
411,308

※연결재무제표 기준

(4) 재무상태표에 인식된 금융상품 중 수준 3에 포함되는 금융상품의 장부가액변동은 다음과 같습니다.

(당기)

(단위:천원)

구 분
2020.1.1 ~ 2020.12.31.

기 초
총포괄손익
매입
(발행)
대체
매도
(결제) 등
기 말
기말 보유분
미실현 손익

당기이익
(손실)
기타포괄
이익(손실)

당분기손익공정가치측정금융자산
13,567,507
-
1,870,649
1,200,000
(9,454,592)
(475,701)
6,707,863
-

※연결재무제표 기준

(전기)

(단위:천원)

구 분
2019.1.1 ~ 2019.12.31.

기 초
총포괄손익
매입
(발행)
대체
매도
(결제) 등
기 말
기말 보유분
미실현 손익

당기이익
(손실)
기타포괄
이익(손실)

당기손익공정가치측정금융자산
1,352,982
-
(40,029)
12,598,663
(297,622)
(46,487)
13,567,507
-

※연결재무제표 기준

4. 재고자산 현황 

(1) 재고자산 사업부문별 보유현황

(단위 : 천원)

사업부문
계정과목

제 47기

제 46기
제 45기

베이직케미컬 부문
상 품
11,067,797
36,794,738
18,972,319

제 품
92,529,244
121,833,537
121,966,307

반 제 품
124,067
550,250
1,134,356

원 재 료
33,789,747
49,286,283
90,185,015

저 장 품
57,134,636
59,569,522
54,649,354

기타의재고자산
10,112,751
10,504,625
24,653,178

소 계
204,758,242
278,538,955
311,560,529

카본케미컬 부문
상 품
1,652,122
3,195,037
5,854,419

제 품
34,690,107
69,474,326
79,704,903

원 재 료
37,892,859
50,006,047
50,120,864

저 장 품
4,398,813
2,873,673
3,328,760

기타의재고자산
2,919
269,988
2,332,217

소 계
78,636,820
125,819,071
141,341,163

에너지솔루션 부문
상 품
759,035
5,346,602
1,088

제 품
3,333,480
9,779,048
20,520,964

반 제 품

6,640,717
8,959,781
-

재 공 품

26,931,431
2,163,231
17,525

원 재 료
9,267,442
13,747,787
11,282,975

저 장 품
4,561,906
7,524,510
3,329,230

기타의재고자산
10,401,976
20,662,947
26,491,667

소 계
61,895,987
68,183,906
61,643,449

기타 부문
상 품
692,866
364,975
412,903

제 품
1,598,176
4,320,778
2,146,723

반 제 품

15,449
-
-

원 재 료
768,945
491,537
38,677

저 장 품
81,005
51,756
32,145

용 지

460,577,494

416,628,081

-

기타의재고자산
4,531,535
11,923,467
27,442,107

소 계
468,265,470
433,780,594
30,072,555

합 계
상 품
14,171,820
45,701,352
25,240,729

제 품
132,151,007
205,407,687
224,338,898

반 제 품
6,780,233
9,510,032
1,134,356

재 공 품
26,931,431
2,163,231
17,525

원 재 료
81,718,993
113,531,654
151,627,531

저 장 품
66,176,360
70,019,461
61,339,489

용 지
460,577,494
416,628,080
-

기타의재고자산
25,049,181
43,361,025
80,919,168

소 계
813,556,519
906,322,522
544,617,696

총자산대비 재고자산 구성비율(%)
[재고자산합계÷기말자산총계×100]
18.33%
18.84%
9.62%

재고자산회전율(회수)
[연환산 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}]
2.18
3.54
6.08

(2) 재고자산의 실사내용

가. 재고실사

- 2021년 01월 04일부터 01월 05일

- 2020년 12월말 장부상 재고에 1월분 입고 및 불출을 가감하여 실사 당일의 재고 수량과 비교하였으며, 각 사업장에서 품목별 Sampling을 통한 전반적 재고실사를 실시하였습니다. 입고 및 불출을 감안하여 실사한 결과와 장부상 수량의 적정여부를 확인하고 재무상태표일 현재의 재고자산은 실사일 현재의 장부상 재고자산과 일치하는 것으로 간주하였습니다. 

나. 재고실사시 전문가의 참여 또는 감사인의 입회여부 등
당사의 재고실사시에는 2020 사업연도 재무제표의 외부감사인인 안진회계법인 소속공인회계사의 입회 하에 실시되었습니다.

다. 장기체화재고 등
재고자산의 시가가 취득원가보다 하락한 경우에는 저가법을 사용하여 재고자산의 재무상태표가액을 결정하고 있으며, 당분기말 현재 재고자산에 대한 평가내역은 다음과 같습니다.

라. 재고자산 내역

당기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
2020.12.31.
2019.12.31.

평가전금액
평가충당금
장부가액
평가전금액
평가충당금
장부가액

상품
14,418,324
(246,504)
14,171,820
50,155,652
(4,454,300)
45,701,352

제품
150,282,965
(18,131,958)
132,151,007
250,039,810
(44,632,123)
205,407,687

반제품
9,752,847

(2,972,614)

6,780,233
9,859,474
(349,442)
9,510,032

재공품
26,931,431
-
26,931,431
2,163,231
-
2,163,231

원재료
83,294,568
(1,575,575)
81,718,993
114,065,188
(533,534)
113,531,654

저장품
71,470,747
(5,294,387)
66,176,360
71,928,053
(1,908,592)
70,019,461

용지
460,577,494
-
460,577,494
416,628,080
-
416,628,080

기타의재고자산
25,049,181
-
25,049,181
43,361,025
-
43,361,025

합 계
841,777,557
(28,221,038)
813,556,519
958,200,513
(51,877,991)
906,322,522

※연결재무제표 기준

채무증권 발행실적

(기준일 :
2020년 12월 31일
)
(단위 : 천원, %)

발행회사
증권종류
발행방법
발행일자
권면(전자등록)총액
이자율
평가등급
(평가기관)
만기일
상환
여부
주관회사

OCI 주식회사
(제83회)
회사채
공모
2018년 04월 19일
100,000,000
2.89

A+
한국신용평가(주),
NICE신용평가(주)

2021년 04월 19일
N
미래에셋증권
KB증권

OCI 주식회사
(제84-1회)
회사채
공모
2019년 06월 18일
90,000,000
2.17
A+
한국기업평가(주), NICE신용평가(주)
2022년 06월 18일
N
NH투자증권
KB증권
한국투자증권

OCI 주식회사
(제84-2회)
회사채
공모
2019년 06월 18일
60,000,000
2.52
A+
한국신용평가(주), 한국기업평가(주)
2024년 06월 18일
N
NH투자증권
KB증권
한국투자증권

OCI 주식회사
(제85회)
회사채
공모
2020년 07월 02일
80,000,000
3.03
A
한국신용평가(주), NICE신용평가(주)
2023년 07월 02일
N
NH투자증권
KB증권
한국투자증권
한국산업은행

합 계
-
-
-
330,000,000
-
-
-
-
-

* 2020년 3월 27일(한국기업평가(주)자로 제84-1회, 제84-2회 회사채 평가등급이 A등급으로 변경됨
* 2020년 3월 25일(나이스신용평가(주)자로 제83회, 제84-1회 회사채 평가등급이 A등급으로 변경됨
* 2020년 2월 28일(한국신용평가(주)자로 제83회, 제84-2회 회사채 평가등급이 A등급으로 변경됨

사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등

(작성기준일 :
2020년 12월 31일
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

공모사채 83
2018년 04월 19일
2021년 04월 19일
100,000
2018년 04월 09일
이베스트투자증권

공모사채 84-1
2019년 06월 18일
2022년 06월 18일
90,000
2019년 05월 30일
DB금융투자(주)

공모사채 84-2
2019년 06월 18일
2024년 06월 18일
60,000
2019년 05월 30일
DB금융투자(주)

(이행현황기준일 :
2020년 12월 31일
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율 400% 이하

이행현황
이행, 부채비율 44.32% (2020년 4분기말, 별도기준)

담보권설정 제한현황
계약내용
자기자본의 400% 미만

이행현황
이행, "자기자본"의 44.73% (2020년 4분기말, 별도기준)

자산처분 제한현황
계약내용
자산총액의 100% 이내

이행현황
이행, "자산총계"의 0.290% (2020년 4분기말, 별도기준)

지배구조변경 제한현황
계약내용
상호출자제한기업집단 '오씨아이그룹' 유지

이행현황
이행 (오씨아이그룹 유지)

이행상황보고서 제출현황
이행현황
2020년 08월 25일
 (제 2-6조,사업보고서 및 반기보고서 제출일로부터 30일 이내 제출)

사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등

(작성기준일 :
2020년 12월 31일
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

공모사채 85
2020년 07월 02일
2023년 07월 02일
80,000
2020년 06월 22일
주식회사 BNK투자증권

(이행현황기준일 :
2020년 12월 31일
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율 400% 이하

이행현황
이행, 부채비율 44.32% (2020년 4분기말, 별도기준)

담보권설정 제한현황
계약내용
자기자본의 400% 미만

이행현황
이행, "자기자본"의 44.73% (2020년 4분기말, 별도기준)

자산처분 제한현황
계약내용
자산총액의 100% 이내

이행현황
이행, "자산총계"의 0.290% (2020년 4분기말, 별도기준)

지배구조변경 제한현황
계약내용
지배구조 변경 제한(최대주주의 변경 등)

이행현황
이행

이행상황보고서 제출현황
이행현황
당분기 발행으로 인하여 이행상황보고서 제출 이력 없음
 (제 2-6조,사업보고서 및 반기보고서 제출일로부터 30일 이내 제출)

* 이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임

기업어음증권 미상환 잔액

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-

단기사채 미상환 잔액

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

회사채 미상환 잔액(연결)

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 천원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
100,000,000
90,000,000
80,000,000
60,000,000
-
-
-
330,000,000

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
100,000,000
90,000,000
80,000,000
60,000,000
-
-
-
330,000,000

회사채 미상환 잔액(별도)

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 천원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
100,000,000
90,000,000
80,000,000
60,000,000
-
-
-
330,000,000

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
100,000,000
90,000,000
80,000,000
60,000,000
-
-
-
330,000,000

신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
15년이하
15년초과
20년이하
20년초과
30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

조건부자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
20년이하
20년초과
30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

Ⅳ. 감사인의 감사의견 등

1. 감사인에 관한 사항

가. 회계감사인의 명칭 및 감사의견(검토의견 포함)

사업연도
감사인
감사의견
강조사항 등
핵심감사사항

제47기(당기)
안진회계법인
적정
해당사항 없음
폴리실리콘 생산 관련 유형자산 손상 검토

제46기(전기)
안진회계법인
적정
해당사항 없음
폴리실리콘 생산 관련 유형자산 손상 검토

제45기(전전기)
안진회계법인
적정
해당사항 없음
건설중인자산 손상 검토

※ 감사의견은 별도ㆍ연결 재무제표에 대한 감사의견임

- 연결재무제표 감사의견(검토의견 포함)

연결재무제표감사에 대한 보고

감사의견

회계감사인은 OCI주식회사와 그 종속회사(이하 “연결회사”)의 연결재무제표를 감사하였습니다. 동 연결재무제표는 2020년 12월 31일과 2019년 12월 31일 현재의 연결재무상태표, 동일로 종료되는 양 보고기간의 연결손익계산서, 연결포괄손익계산서, 연결자본변동표 및 연결현금흐름표 그리고 유의적 회계정책의 요약을 포함한 연결재무제표의 주석으로 구성되어 있습니다.

회계감사인의 의견으로는 별첨된 연결회사의 연결재무제표는 OCI주식회사와 그 종속회사의 2020년 12월 31일과 2019년 12월 31일 현재의 재무상태, 동일로 종료되는 양 보고기간의 재무성과 및 현금흐름을 한국채택국제회계기준에 따라 중요성의 관점에서 공정하게 표시하고 있습니다.

감사의견근거

회계감사인은 대한민국의 회계감사기준에 따라 감사를 수행하였습니다. 이 기준에 따른 회계감사인의 책임은 이 감사보고서의 연결재무제표감사에 대한 감사인의 책임 단락에 기술되어 있습니다. 회계감사인은 연결재무제표감사와 관련된 대한민국의 윤리적 요구사항에 따라 회사로부터 독립적이며, 그러한 요구사항에 따른 기타의 윤리적 책임을 이행하였습니다. 회계감사인이 입수한 감사증거가 감사의견을 위한 근거로서 충분하고 적합하다고 우리는 믿습니다.

핵심감사사항

핵심감사사항은 회
계감사인의 전문가적 판단에 따라 당기 연결재무제표감사에서 가장 유의적인 사항들입니다. 해당 사항들은 연결재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 회계감사인의 의견형성시 다루어졌으며, 회계감사인은 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는 않습니다.

1. 폴리실리콘 생산 관련 유형자산 손상 검토

1.1. 연결재무제표의 관련 공시에 대한 언급

연결재무제표에 대한 주석2(연결재무제표작성기준및중요한회계정책), 주석3(중요한회계추정및판단), 주석10(유형자산)에서 유형자산 손상 관련 사항을 공시하고 있습니다.

1.2 해당 사항이 핵심감사사항으로 결정된 이유

연결재무제표에 대한 주석 10에 설명한 바와 같이, 당기말 현재 연결회사의 베이직케미컬 사업부문 중에서 폴리실리콘을 생산하던 군산공장의 일부 유형자산 153,964백만원(토지 33,071백만원, 기계장치 38,525백만원, 건물및구축물 82,368백만원) 및 투자 중단된 건설중인자산 229,150백만원(기계장치 213,442백만원, 건물및구축물 15,708백만원)의 규모가 유의적이며, 당기말에 사업환경 변화와 투자 중단상태의 지속으로 인해 유형자산의 손상 징후가 존재하는 것으로 판단하였습니다. 회수가능액은 제3의평가기관으로부터 측정된 할인된 현금흐름법과 시장접근법을 사용하였습니다. 유형자산 공정가치 측정과 관련하여 연결회사 경영진의 유의적인 추정 및 판단(평가방법론, 모델, 인용한 데이터, 손상률 등)이 수반되고, 연결재무제표에서 차지하는 금액이 유의적이므로 폴리실리콘 생산 관련 유형자산 손상의 회계처리를 핵심감사사항으로 판단하였습니다.

1.3. 해당 사항이 감사에서 다루어진 방법

연결회사의 유형자산 손상의 회계처리에 대하여 회계감사인이 수행한 주요 감사절차는 다음과 같습니다

- 한국채택국제회계기준서에 따른 자산 손상 징후의 식별

- 손상 검사와 관련 내부통제의 설계 및 운영의 효과성 평가

- 손상 검사 대상 항목의 정확성과 완전성에 대한 확인

- 손상 검사 결과의 정확성에 대하여 재계산 검증

- 손상 검사 대상 항목의 실재성 및 물리적 손상여부를 파악하기 위한 실사 입회

- 회수가능액 추정시 경영진이 사용한 사용가치 및 순공정가치 평가 방법론의 적정성 평가

- 경영진이 손상 검사에 사용한 중요한 가정을 식별

- 추정을 위해 경영진이 전기에 사용한 방법론이나 가정이 변동되었거나 변동되어야 하는 것이 아닌지에 대한 고려

- 재무 예측 시 사용된 가정과 데이터가 다른 재무제표 추정 시에도 일관되게 적용되었는지에 대한 평가

- 경영진이 손상 검사에 사용한 데이터에 대하여 문서검사

- 경영진이 손상 검사에 사용한 데이터의 민감도 분석 수행

- 해당 사업부문의 담당자에게 질문을 통해 향후 사업계획에 대한 타당성 평가

- 경영진이 차후 수행하고자 하는 특정 활동이 경영진의 의도 및 능력과 일관되는지 고려

- 감사인측 전문가(가치평가전문가)를 활용하여 경영진이 추정 및 공정가치 측정의 적정성 검토

- 경영진측 전문가 및 감사인측 전문가의 적격성 및 독립성 확인

연결재무제표에 대한 경영진과 지배기구의 책임

경영진은 한국채택국제회계기준에 따라 이 연결재무제표를 작성하고 공정하게 표시할 책임이 있으며, 부정이나 오류로 인한 중요한 왜곡표시가 없는 연결재무제표를 작성하는데 필요하다고 결정한 내부통제에 대해서도 책임이 있습니다.

경영진은 연결재무제표를 작성할 때, 연결회사의 계속기업으로서의 존속능력을 평가하고 해당되는 경우, 계속기업 관련 사항을 공시할 책임이 있습니다. 그리고 경영진이 기업을 청산하거나 영업을 중단할 의도가 없는 한, 회계의 계속기업전제의 사용에대해서도 책임이 있습니다.

지배기구는 연결회사의 재무보고절차의 감시에 대한 책임이 있습니다.

연결재무제표감사에 대한 감사인의 책임

회계감사인의 목적은 연결회사의 연결재무제표에 전체적으로 부정이나 오류로 인한 중요한 왜곡표시가 없는지에 대하여 합리적인 확신을 얻어 회계감사인의 의견이 포함된 감사보고서를 발행하는데 있습니다. 합리적인 확신은 높은 수준의 확신을 의미하나, 감사기준에 따라 수행된 감사가 항상 중요한 왜곡표시를 발견한다는 것을 보장하지는 않습니다. 왜곡표시는 부정이나 오류로부터 발생할 수 있으며, 왜곡표시가 연결재무제표를 근거로 하는 이용자의 경제적 의사결정에 개별적으로 또는 집합적으로 영향을 미칠 것이 합리적으로 예상되면, 그 왜곡표시는 중요하다고 간주됩니다.

감사기준에 따른 감사의 일부로서 회계감사인은 감사의 전 과정에 걸쳐 전문가적 판단을 수행하고 전문가적 의구심을 유지하고 있습니다. 또한 회계감사인은:

- 부정이나 오류로 인한 연결재무제표의 중요왜곡표시위험을 식별하고 평가하며 그러한 위험에 대응하는 감사절차를 설계하고 수행합니다. 그리고 감사의견의 근거로서 충분하고 적합한 감사증거를 입수합니다. 부정은 공모, 위조, 의도적인 누락, 허위진술 또는 내부통제 무력화가 개입될 수 있기 때문에 부정으로 인한 중요한 왜곡표시를 발견하지 못할 위험은 오류로 인한 위험보다 큽니다.

- 상황에 적합한 감사 절차를 설계하기 위하여 감사와 관련된 내부통제를 이해합니다. 그러나 이는 내부통제의 효과성에 대한 의견을 표명하기 위한 것이 아닙니다.

- 연결재무제표를 작성하기 위하여 경영진이 적용한 회계정책의 적합성과 경영진이 도출한 회계추정치와 관련 공시의 합리성에 대하여 평가합니다.

- 경영진이 사용한 회계의 계속기업전제의 적절성과, 입수한 감사증거를 근거로 계속기업으로서의 존속능력에 대하여 유의적 의문을 초래할 수 있는 사건이나, 상황과 관련된 중요한 불확실성이 존재하는지 여부에 대하여 결론을 내립니다. 중요한 불확실성이 존재한다고 결론을 내리는 경우, 회계감사인은 연결재무제표의 관련 공시에 대하여 감사보고서에 주의를 환기시키고, 이들 공시가 부적절한 경우 의견을 변형시킬 것을 요구받고 있습니다. 회계감사인의 결론은 감사보고서일까지 입수된 감사증거에 기초하나, 미래의 사건이나 상황이 회사의 계속기업으로서 존속을 중단시킬 수 있습니다.

- 공시를 포함한 연결재무제표의 전반적인 표시와 구조 및 내용을 평가하고, 연결재무제표의 기초가 되는 거래와 사건을 연결재무제표가 공정한 방식으로 표시하고 있는지 여부를 평가합니다.

- 연결재무제표에 대한 의견을 표명하기 위해 기업의 재무정보 또는 그룹내의 사업활동과 관련된 충분하고 적합한 감사증거를 입수합니다. 회계감사인은 그룹감사의 지휘, 감독 및 수행에 대한 책임이 있으며 감사의견에 대한 전적인 책임이 있습니다.

회계감사인은 여러 가지 사항들 중에서 계획된 감사범위와 시기 그리고 감사 중 식별된 유의적 내부통제 미비점 등 유의적인 감사의 발견사항에 대하여 지배기구와 커뮤니케이션합니다.

또한 회계감사인은 독립성 관련 윤리적 요구사항들을 준수하고, 회계감사인의 독립성 문제와 관련된다고 판단되는 모든 관계와 기타사항들 및 해당되는 경우 관련 제도적 안전장치를 지배기구와 커뮤니케이션한다는 진술을 지배기구에게 제공합니다.

회계감사인은 지배기구와 커뮤니케이션한 사항들 중에서 당기 연결재무제표감사에서 가장 유의적인 사항들을 핵심감사사항으로 결정합니다. 법규에서 해당 사항에 대하여 공개적인 공시를 배제하거나, 극히 드문 상황으로 회계감사인이 감사보고서에 해당 사항을 기술함으로 인한 부정적 결과가 해당 커뮤니케이션에 따른 공익적 효익을 초과할 것으로 합리적으로 예상되어 해당 사항을 감사보고서에 커뮤니케이션해서는 안 된다고 결론을 내리는 경우가 아닌 한, 회계감사인은 감사보고서에 이러한 사항들을 기술합니다.

이 감사보고서의 근거가 된 감사를 실시한 업무수행이사는 박성호입니다.

- 재무제표 감사의견(검토의견 포함)

재무제표감사에 대한 보고

감사의견

회
계감사인은
OCI주식회사
(이하 "회사")의 재무제표를 감사하였습니다. 동 재무제표는 2020년 12월 31일과 2019년 12월 31일 현재의 재무상태표, 동일로 종료되는 양 보고기간의 손익계산서, 포괄손익계산서, 자본변동표 및 현금흐름표 그리고 유의적 회계정책의 요약을 포함한 재무제표의 주석으로 구성되어 있습니다.

회계감사인의 의견으로는 별첨된 회사의 재무제표는
OCI주식회사
의 2020년 12월 31일과 2019년 12월 31일 현재의 재무상태, 동일로 종료되는 양 보고기간의 재무성과 및 현금흐름을 한국채택국제회계기준에 따라 중요성의 관점에서 공정하게 표시하고 있습니다.

회계감사인은 또한 회계감사기준에 따라, 내부회계관리제도 설계 및 운영개념체계에 근거한 회사의 2020년 12월 31일 현재의 내부회계관리제도를 감사하였으며,

2021년 3월 5
일
자 감사보고서에서 적정의견을 표명하였습니다.

감사의견근거

회계감사인은 대한민국의 회계감사기준에 따라 감사를 수행하였습니다. 이 기준에 따른 회계감사인의 책임은 이 감사보고서의 재무제표감사에 대한 감사인의 책임 단락에 기술되어 있습니다. 회계감사인은 재무제표감사와 관련된 대한민국의 윤리적 요구사항에 따라 회사로부터 독립적이며, 그러한 요구사항에 따른 기타의 윤리적 책임을 이행하였습니다. 회계감사인이 입수한 감사증거가 감사의견을 위한 근거로서 충분하고 적합하다고 회계감사인은 믿습니다.

핵심감사사항

핵심감사사항은 회
계감사인의 전문가적 판단에 따라 당기 재무제표감사에서 가장 유의적인사항들입니다. 해당 사항들은 재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 회계감사인의 의견형성시 다루어졌으며, 회계감사인은 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는 않습니다.

1. 폴리실리콘 생산 관련 유형자산 손상 검토

1.1. 재무제표의 관련 공시에 대한 언급

재무제표에 대한 주석2(재무제표작성기준및중요한회계정책), 주석3(중요한회계추정및판단), 주석9(유형자산)에서 유형자산 손상 관련 사항을 공시하고 있습니다.

1.2 해당 사항이 핵심감사사항으로 결정된 이유

재무제표에 대한 주석 9에 설명한 바와 같이, 당기말 현재 회사의 베이직케미컬 사업부문 중에서 폴리실리콘을 생산하던 군산공장의 일부 유형자산 153,964백만원(토지 33,071백만원, 기계장치 38,525백만원, 건물및구축물 82,368백만원) 및 투자 중단된 건설중인자산 229,150백만원(기계장치 213,442백만원, 건물및구축물 15,708백만원)의 규모가 유의적이며, 당기말에 사업환경 변화와 투자 중단 상태의 지속으로 인해 유형자산의 손상 징후가 존재하는 것으로 판단하였습니다. 회수가능액은 제3의평가기관으로부터 측정된 할인된 현금흐름법과 시장접근법을 사용하였습니다. 유형자산 공정가치 측정과 관련하여 회사 경영진의 유의적인 추정 및 판단(평가방법론, 모델, 인용한 데이터, 손상률 등)이 수반되고, 재무제표에서 차지하는 금액이 유의적이므로 폴리실리콘 생산 관련 유형자산 손상의 회계처리를 핵심감사사항으로 판단하였습니다.

1.3. 해당 사항이 감사에서 다루어진 방법

회사의 유형자산 손상의 회계처리에 대하여 회계감사인이 수행한 주요 감사절차는 다음과 같습니다

- 한국채택국제회계기준서에 따른 자산 손상 징후의 식별

- 손상 검사와 관련 내부통제의 설계 및 운영의 효과성 평가

- 손상 검사 대상 항목의 정확성과 완전성에 대한 확인

- 손상 검사 결과의 정확성에 대하여 재계산 검증

- 손상 검사 대상 항목의 실재성 및 물리적 손상여부를 파악하기 위한 실사 입회

- 회수가능액 추정시 경영진이 사용한 사용가치 및 순공정가치 평가 방법론의 적정성 평가

- 경영진이 손상 검사에 사용한 중요한 가정 식별

- 추정을 위해 경영진이 전기에 사용한 방법론이나 가정이 변동되었거나 변동되어야 하는 것이 아닌지에 대한 고려

- 재무 예측 시 사용된 가정과 데이터가 다른 재무제표 추정 시에도 일관되게 적용되었는지에 대한 평가

- 경영진이 손상 검사에 사용한 데이터에 대하여 문서검사

- 경영진이 손상 검사에 사용한 데이터의 민감도 분석 수행
- 해당 사업부문의 담당자에게 질문을 통해 향후 사업계획에 대한 타당성 평가

- 경영진이 차후 수행하고자 하는 특정 활동이 경영진의 의도 및 능력과 일관되는지 고려

- 감사인측 전문가(가치평가전문가)를 활용하여 경영진의 추정 및 공정가치 측정의 적정성 검토

- 경영진측 전문가 및 감사인측 전문가의 적격성 및 독립성 확인

재무제표에 대한 경영진과 지배기구의 책임

경영진은 한국채택국제회계기준에 따라 이 재무제표를 작성하고 공정하게 표시할 책임이 있으며, 부정이나 오류로 인한 중요한 왜곡표시가 없는 재무제표를 작성하는데 필요하다고 결정한 내부통제에 대해서도 책임이 있습니다.

경영진은 재무제표를 작성할 때, 회사의 계속기업으로서의 존속능력을 평가하고 해당되는 경우, 계속기업 관련 사항을 공시할 책임이 있습니다. 그리고 경영진이 기업을 청산하거나 영업을 중단할 의도가 없는 한, 회계의 계속기업전제의 사용에 대해서도 책임이 있습니다.

지배기구는 회사의 재무보고절차의 감시에 대한 책임이 있습니다.

재무제표감사에 대한 감사인의 책임

회계감사인의 목적은 회사의 재무제표에 전체적으로 부정이나 오류로 인한 중요한 왜곡표시가 없는지에 대하여 합리적인 확신을 얻어 회계감사인의 의견이 포함된 감사보고서를 발행하는데 있습니다. 합리적인 확신은 높은 수준의 확신을 의미하나, 감사기준에 따라수행된 감사가 항상 중요한 왜곡표시를 발견한다는 것을 보장하지는 않습니다. 왜곡표시는 부정이나 오류로부터 발생할 수 있으며, 왜곡표시가 재무제표를 근거로 하는 이용자의 경제적 의사결정에 개별적으로 또는 집합적으로 영향을 미칠 것이 합리적으로 예상되면, 그 왜곡표시는 중요하다고 간주됩니다.

감사기준에 따른 감사의 일부로서 회계감사인은 감사의 전 과정에 걸쳐 전문가적 판단을 수행하고 전문가적 의구심을 유지하고 있습니다. 또한 우리는:

- 부정이나 오류로 인한 재무제표의 중요왜곡표시위험을 식별하고 평가하며 그러한 위험에 대응하는 감사절차를 설계하고 수행합니다. 그리고 감사의견의 근거로서 충분하고 적합한 감사증거를 입수합니다. 부정은 공모, 위조, 의도적인 누락, 허위진술 또는 내부통제 무력화가 개입될 수 있기 때문에 부정으로 인한 중요한 왜곡표시를 발견하지 못할 위험은 오류로 인한 위험보다 큽니다.

- 상황에 적합한 감사 절차를 설계하기 위하여 감사와 관련된 내부통제를 이해합니다.

- 재무제표를 작성하기 위하여 경영진이 적용한 회계정책의 적합성과 경영진이 도출한 회계추정치와 관련 공시의 합리성에 대하여 평가합니다.

- 경영진이 사용한 회계의 계속기업전제의 적절성과, 입수한 감사증거를 근거로 계속기업으로서의 존속능력에 대하여 유의적 의문을 초래할 수 있는 사건이나, 상황과 관련된 중요한 불확실성이 존재하는지 여부에 대하여 결론을 내립니다. 중요한 불확실성이 존재한다고 결론을 내리는 경우, 회계감사인은 재무제표의 관련 공시에 대하여 감사보고서에 주의를 환기시키고, 이들 공시가 부적절한 경우 의견을 변형시킬 것을 요구받고 있습니다. 회계감사인의 결론은 감사보고서일까지 입수된 감사증거에 기초하나, 미래의 사건이나 상황이 회사의 계속기업으로서 존속을 중단시킬 수 있습니다.

- 공시를 포함한 재무제표의 전반적인 표시와 구조 및 내용을 평가하고, 재무제표의 기초가 되는 거래와 사건을 재무제표가 공정한 방식으로 표시하고 있는지 여부를 평가합니다. 

- 재무제표에 대한 의견을 표명하기 위해 기업의 재무정보 또는 사업활동과 관련된 충분하고 적합한 감사증거를 입수합니다.

회계감사인은 여러 가지 사항들 중에서 계획된 감사범위와 시기 그리고 감사 중 식별된 유의적 내부통제 미비점 등 유의적인 감사의 발견사항에 대하여 지배기구와 커뮤니케이션합니다.

또한 회계감사인은 독립성 관련 윤리적 요구사항들을 준수하고, 회계감사인의 독립성 문제와 관련된다고 판단되는 모든 관계와 기타사항들 및 해당되는 경우 관련 제도적 안전장치를
지배기구와 커뮤니케이션한다는 진술을 지배기구에게 제공합니다.

회계감사인은 지배기구와 커뮤니케이션한 사항들 중에서 당기 재무제표감사에서 가장 유의적인 사항들을 핵심감사사항으로 결정합니다. 법규에서 해당 사항에 대하여 공개적인 공시를 배제하거나, 극히 드문 상황으로 회계감사인이 감사보고서에 해당 사항을 기술함으로 인한 부정적 결과가 해당 커뮤니케이션에 따른 공익적 효익을 초과할 것으로 합리적으로 예상되어 해당 사항을 감사보고서에 커뮤니케이션해서는 안 된다고 결론을내리는 경우가 아닌 한, 회계감사인은 감사보고서에 이러한 사항들을 기술합니다.

이 감사보고서의 근거가 된 감사를 실시한 업무수행이사는 박성호입니다.

나. 감사용역 체결현황

사업연도
감사인
내 용
감사계약내역
실제수행내역

보수
시간
보수
시간

제47기 (당기)
안진회계법인
분·반기 재무제표 검토
별도 및 연결 재무제표에 대한 감사
내부회계관리제도 감사
714
8,500
714
8,487

제46기 (전기)(주1)
안진회계법인
분·반기 재무제표 검토
별도 및 연결 재무제표에 대한 감사
내부회계관리제도 감사
563
6,700
714
8,996

제45기 (전전기)
안진회계법인
분·반기 재무제표 검토
별도 및 연결 재무제표에 대한 감사
437
5,200
437
5,688

(주1) 제46기 내부회계관리제도 감사 등 업무범위 증가에 따라 계약시간보다 감사수행시간이 증가하였습니다.

다. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황

사업연도
계약체결일
용역내용
용역수행기간
용역보수
비고

제47기

(당기)

2020년 4월
법인지방소득세 환급
경정청구대리용역
2020. 4. 3 ~ 불복종료시
10

용역보수는 착수금 1천만원과

법인지방소득세 환급총액 10%의 성공보수금

제46기
(전기)
2019년 5월
2019년, 2020년 세무조정수임계약
2019. 6. 1 ~ 2021. 5. 31
95
2019년, 2020년 통합계약(법인지방소득세 포함)

2019년 5월
법인지방소득세 신고용역
2019. 5. 1 ~ 2019. 5. 31
4
-

2019년 1월
해외주재원 세무관련 용역
2019. 1. 1 ~ 2020. 12. 31
-
용역보수는 용역 제공 시 
건별로 청구, 사업보고서 제출일 기준 용역 수행 실적 없음

제45기
(전전기)
2018년 9월
사업입찰 관련재무정보 확인용역
2018. 9. 20 ~ 2018. 9. 21
3
-

2018년 6월
2018년 세무조정수임계약
2018. 6. 1 ~ 2019. 4. 30
43
-

2018년 5월
법인지방소득세 신고용역
2018. 5. 1 ~ 2019. 5. 31
4
-

2018년 2월
국세청 사전답변 신청 용역
2018. 2. 1 ~ 2018. 3. 1
15
-

라. 재무제표 중 이해관계자의 판단에 상당한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대해 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과

구분
일자
참석자
방식
주요 논의 내용

1
2020년 07월 29일
회사측: 감사위원회 5인
감사인측: 담당이사 외 1인
대면보고
감사업무의 범위와 접근방법, 
감사절차의 개요, 감사팀 구성, 독립성, 
부정에 관한 고려사항, 
유의적 위험 및 핵심감사사항의 식별 
및 감사 수행계획 등

2
2020년 10월 28일
회사측: 감사위원회 5인
감사인측: 담당이사 외 1인
대면보고
2020년 재무제표 분반기검토 업무, 재무제표 감사업무 경과 보고 및 내부회계관리제도 감사 계획 및 진행 경과 보고

3
2020년 12월 16일
회사측: 감사위원회 5인
감사인측: 담당이사 외 1인
대면보고
기중 추가로 식별된 유의적 위험
핵심감사사항
2020년 감사업무 수행 경과

4
2021년 03월 02일
회사측: 감사위원회 5인
감사인측: 담당이사 외 1인
대면보고
유의적 위험 및 핵심감사사항에 대한 
감사 결과, 독립성,
부정 관련 사항, 법률과 규정의 고려,
특수관계자, 계속기업 등

마
.

조
정
협의회 관련 사항

해
당사항 없음

2. 내부통제에 관한 사항

가.

내
부
통제 유효성 검사

감사위원회는 2020년 내부회계관리제도에 대하여 평가하였으며, 평가결과 '내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계'에 근거하여 볼 때, 중요성의 관점에서 효과적으로 설계되어 운영되고 있다고 판단함.

나
.

내
부
회계관리제도

사업연도
감사인
감사의견 및 검토의견
지적사항

제47기

(당기)

안진회계법인
[감사의견] 회사의 내부회계관리제도는 2020년 12월 31일 현재 「내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계」에 따라 중요성의 관점에서 효과적으로 설계 및 운영되고 있습니다.
-

제46기

(전기)

안진회계법인
[감사의견] 회사의 내부회계관리제도는 2019년 12월 31일 현재 「내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계」에 따라 중요성의 관점에서 효과적으로 설계 및 운영되고 있습니다.
-

제45기

(전전기)

안진회계법인
[검토의견] 경영자의 내부회계관리제도 운영실태평가보고서에 대한 검토결과, 경영자의 운영실태보고 내용이 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준의 규정에 따라 작성되지 않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였습니다.
-

Ⅴ. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

가. 이사회
구성
개요

지배회사의 이사회는 공시서류작성기준일 현재 대표이사(사내이사) 3명, 사외이사 5명 총 8명으로 구성되어 있으며, 회사의 정관 및 이사회 규정에 따라 대표이사 회장이 이사회 의장을 맡고 있습니다. 의사결정의 독립성과 효율성을 위하여, 이사회 내에 사외이사후보추천위원회, 감사위원회, 경영위원회, 보상위원회를 설치 및 운영해왔고, 2019년 3월 내부거래위원회를 신설하여 현재 총 5개의 위원회를 두고 있습니다. 모든 사외이사는 개인별로 4개의 위원회에 소속되어 활동하고 있습니다. 이사별 주요 이력 및 담당업무는『Ⅷ.임원 및 직원 등에 관한 사항』을 참조하시기 바랍니다.

사외이사 및 그 변동현황은 아래와 같습니다.

(단위 : 명)

이사의 수
사외이사 수
사외이사 변동현황

선임
해임
중도퇴임

8
5
4
-
-

※ 제47기 정기주주총회(2021.3.24) 결과 사내이사 2인(백우석, 이우현) 및 사외이사 2인(한부환, 장경환)이 재선임됨

나. 주요 의결 사항

회
차
개최
일자
의 안 내 용
가결
여부
이사의 성명 (2020년 출석률)

백우석
(100%)

이우현

(100%)

김택중
(92%)
김상열
(100%)

유기풍

(100%)

한부환
(92%)
장경환
(100%)
안미정
(100%)
강진아
(100%)

찬 반 여 부

20-1
2020.
01.29
미등기임원 해임의 건
가결

찬성

찬성

찬성

찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

준법지원인 선임의 건
가결

찬성

찬성

찬성

찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

20-2
2020.
02.11
폴리실리콘 사업 운영 계획(안) 승인의 건
가결

찬성

찬성

불참

찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

제46기 재무제표, 연결재무제표 및 영업보고서 승인의 건

가결

찬성

찬성

불참

찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

20-3
2020.
03.03
이사의 타법인 임원 겸임의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
의결권
미행사
찬성

제46기 정기주주총회 소집 및 전자투표제 도입의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

20-4
2020.
03.13
제46기 정기주주총회 의안 정정의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

20-5
2020.
03.19
자기주식 취득 신탁계약 체결의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
불참
찬성
찬성
찬성

20-6
2020.
03.25
이사회 내 위원회 위원 선임의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

20-7
2020.
04.29
특수관계인으로부터 자금 차입의 건
 - 거래상대방 : OCI Enterprises Inc. 
 - 거래금액 : USD 100 mil
 - 거래기간 : 최초 인출일부터 2년
 - 이우현 대표이사 부회장의 OCI Enterprises Inc. 
 Director 겸업
가결

찬성

의결권
미행사

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

특수관계인에 대한 대여금 만기 연장의 건
 - 거래상대방 : OCIM Sdn. Bhd.(OCIMSB)
 - 거래금액 : USD 30 mil
 - 거래기간 : 약 2년 (만기연장)

- 이우현 대표이사 부회장의 OCIMSB Director 겸업, 
 김택중 대표이사 사장의 OCIMSB Director 겸업

가결

찬성

의결권
미행사
의결권
미행사

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

지급보증 제공 연장의 건
가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

20-8
2020.
05.26

특수관계인에 대한 지급보증 제공의 건

- 거래상대방 : OCIM Sdn. Bhd.(OCIMSB)
 - 보증금액(한도) : USD 22,110,000 
 - 보증기간 : 2020. 6. 1 ~ 2021. 5. 31
 - 이우현 대표이사 부회장의 OCIMSB Director 겸업, 
 김택중 대표이사 사장의 OCIMSB Director 겸업

가결
찬성
의결권
미행사
의결권
미행사

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

회사채 발행의 건
가결
찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

20-9
2020.
07.29
부의안건 없음
-
참석

참석

참석

참석

참석

참석

참석

참석

참석

20-10
2020.
09.15

자기주식 취득 신탁계약 연장의 건

가결
찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

20-11
2020.
10.28
미등기임원 중임의 건
가결
찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

20-12
2020.11.25

특수관계인에 대한 자금 대여의 건

- 계약 당사자 : OCI(대주), OCI China(차주)
 - 대여금액 : USD 20.5mil
 - 상환일 : 첫 인출일로부터 4년(2024년 12월)
 - 이자율: 4.6%

가결
찬성
찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

20-13
2020.12.16

특수관계인과의 거래승인의 건

 - 거래상대방 : OCIM Sdn. Bhd.(OCIMSB)
 - 거래금액 : 33,000백만원(2021년 1월~ 2021년 12월)
 - 거래내용 : 2021년 거래 계획(판매대행, 인력파견 등)승인

- 이우현 대표이사 부회장의 OCIMSB Director 겸업, 
 김택중 대표이사 사장의 OCIMSB Director 겸업

가결
찬성
의결권
미행사
의결권
미행사

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

21-1
2021.1.20

자금보충확약 제공의 건

 - 확약내용 : (주)DCRE의 차입금 1,750억원에 대한 
 원리금을 상환하지 못할 시, OCI가 대주단에 자금 제공
 - 확약기간 : 2021년 1월 25일 ~ 2023년 1월 25일

- 이우현 대표이사 부회장의 (주)DCRE 
 기타비상무이사 겸업

가결
찬성

의결권
미행사

찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

21-2
2021.2.9
2021년 안전 및 보건에 관한 계획 승인의 건
가결
찬성
찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

제47기 재무제표, 연결재무제표 및 영업보고서 승인의 건
가결
찬성
찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

21-3

2021.3.2

회사채 발행의 건
가결
찬성
찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

불참

미등기임원 선임의 건
가결
찬성
찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

불참

자기주식 취득 신탁계약 연장의 건
가결
찬성
찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

불참

제47기 정기주주총회 소집 및 전자투표제 도입의 건
가결
찬성
찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

불참

21-4
2021.3.24
대표이사 선임의 건
가결
찬성
찬성
찬성
해당없음
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

이사회 내 위원회 위원 선임의 건
가결
찬성
찬성
찬성
해당없음
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

※ 김상열 기타비상무이사 : 2021년 3월 24일 임기 만료 퇴임

다. 이사회
내 위원회 구성현황
및 활동내역

지배회사는 이사회 내에 사외이사후보추천위원회, 감사위원회, 경영위원회, 보상위원회, 내부거래위원회 등 총 5개의 위원회를 두고 있습니다. 각 위원회에 관한 사항은 아래와 같으며, 감사위원회의 자세한 활동내역은 을 참고하시기 바랍니다.

- 이사회 내 위원회의 구성현황

공시서류제출일 전일 기준 지배회
사의 이사회 내 위원회 구성현황은 아래와 같습니다.

위원회명
구성
소속 이사명
설치목적 및 권한사항
비고

감사
위원회
사외이사5
사외이사 장경환(위원장), 유기풍
 한부환, 안미정, 강진아
회계와 업무 감사, 영업에 관한 보고 요구 및 회사의
재산상태 조사, 내부감사부서 책임자 임면에 대한 동의
-

사외이사
후보추천
위원회
사외이사5
사내이사1

사외이사
유기풍(위원장), 한부환
 장경환, 안미정, 강진아
사내이사 이우현

주주총회에서 선임할 사외이사를 포함한
모든 이사 후보의 추천
-

경영
위원회

사내이사3

사내이사 백우석(위원장), 이우현
 김택중

타법인 출자 등 이사회에서 위임받은 사항
-

보상
위원회
사외이사5
사내이사1
사외이사 유기풍, 한부환, 장경환
 안미정, 강진아
사내이사 백우석(위원장)
이사의 보수 및 퇴직금에 관한 사항,
성과목표 이행실적에 대한 보상기준 및 지급방법
-

내부거래
위원회
사외이사 5
사외이사 한부환(위원장), 유기풍
 장경환, 안미정, 강진아
독점 규제 및 공정거래에 관한 법률상의
대규모 내부거래 중 상품ㆍ용역 거래에 대한 승인
-

- 이사회 내 위원회의 활동내역

위원회명
회차
구성원
개최일자
의안내용
가결
여부
이사의 성명(2020년 소속 위원회 출석률)

백우석

(100%)

이우현

(100%)

김택중
(-)

김
상열
(-)

유기풍

(100%)

한부환
(100%)
장경환
(100%)
안미정
(86%)
강진아
(100%)

찬 반 여 부

사외이사
후보추천
위원회
20-1차

위원장 유기풍
이우현
한부환
장경환
안미정
강진아

2020.03.03

사외이사 및 감사위원회 위원 후보 추천의 건

가결
해당없음
찬성
해당없음
해당없음
찬성
찬성
찬성

찬성

찬성

20-2차
2020.03.25

사외이사후보추천위원회
위원장 선임의 건

가결
해당없음
찬성
해당없음
해당없음
찬성
찬성
찬성

찬성

찬성

21-1차
2021.02.22
이사 및 감사위원회위원 후보 추천의 건
가결
해당없음
찬성
해당없음
해당없음
찬성
찬성
찬성

찬성

찬성

경영
위원회
21-1차
위원장 백우석
이우현
김택중
2021.03.24
경영위원회 위원장 선임의 건
가결
찬성
찬성
찬성
해당없음
해당없음

해당없음

해당없음

해당없음

해당없음

보상
위원회
20-1차

위원장 백우석
유기풍
한부환
장경환
안미정
강진아

2020.03.03

2020년 이사보수한도 승인 건

가결

찬성
해당없음
해당없음
해당없음
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

21-1차
2021.03.02
2021년 이사보수한도 승인 건
가결
찬성
해당없음
해당없음
해당없음
찬성
찬성
찬성
찬성
불참

21-2차
2021.03.24
보상위원회 위원장 선임의 건
가결
찬성
해당없음
해당없음
해당없음
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

내부거래
위원회
20-1차
위원장 한부환
유기풍
장경환
안미정
강진아
2020.02.11
부의안건 없음
-
해당없음
해당없음
해당없음
해당없음
참석
참석
참석
참석
참석

20-2차
2020.04.29
부의안건 없음
-
해당없음
해당없음
해당없음
해당없음
참석
참석
참석
참석
참석

20-3차
2020.06.24
3분기 대규모 내부거래(상품ㆍ용역) 승인의 건
가결
해당없음
해당없음
해당없음
해당없음
찬성
찬성
찬성
불참
찬성

20-4차
2020.12.16

대규모 내부거래
(상품ㆍ용역)
승인의 건

가결
해당없음
해당없음
해당없음
해당없음
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

21-1차
2021.1.20

1분기 대규모 내부거래(상품ㆍ용역) 승인의 건

가결
해당없음
해당없음
해당없음
해당없음
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

21-2차
2021.03.24
내부거래위원회 위원장 선임의 건
가결
해당없음
해당없음
해당없음
해당없음
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

라. 이사의 독립성

지
배
회
사는

상법 등 관련 법령과 지배회사의 사외이사후보추천위원회가 정하는 기준 및 절차를 준수하여 이사를 선출하고 있습니다. 사외이사를 포함한 모든 이사 후보는
사외이사후보추천위원회의 추천을 거치며, 이 과정에서 이사의 독립성(회사와의 거래관계, 최대주주 등과의 관계), 이사회의 전문성 및 다양성(전문분야, 성별), 이사회 운영의 독립성(사외이사 구성비), 기업가치 또는 주주권익 침해 가능성(최근 5년 이내 횡령.배임으로 인한 확정판결 유무, 기업가치 훼손 및 주주권익 침해에 대한 책임 유무 등), 기타 법령상 결격사유 등을 점검하게 됩니다. 사외이사후보추천위원회의 추천을 받은 이사 후보는

최종적으로
주주총회에서
선임됩니다.

이
사회 구성원의 임기, 선임 배경 등 기본 정보는 아래와 같습니다.

성명
직명
임기
선임 배경
추천인
활동분야
회사와의
거래
최대주주 또는
주요주주와의 관계

백우석
대표이사
/사내이사
2006.03 ~ 2024.03
(사내이사 6번째 임기)
화학사업 운영 경험 및
경영 전문성
사외이사후보
추천위원회
이사회 및 산하 위원회
전사 경영 총괄
없음

출자한 회사의 
사내이사

이우현
대표이사
/사내이사
2009.03 ~ 2024.03
(사내이사 5번째 임기)
화학사업 운영 경험 및
금융ㆍ경영 전문성
사외이사후보
추천위원회
이사회 및 산하 위원회
전사 경영 총괄
없음
최대주주의 친인척 및 출자한 회사의 
사내이사

김택중
대표이사
/사내이사
2019.03 ~ 2022.03
(신임)
화학사업 운영 경험 및
경영 전문성
사외이사후보
추천위원회
이사회 및 산하 위원회
전사 경영 총괄
없음
출자한 회사의 
사내이사

유기풍
사외이사

2017.03 ~
2023.03

(
사외이사 2번째 임기)

화학공학자
(교수)

사외이사후보
추천위원회

이사회 및 산하 위원회
없음

출자한 회사의 
사외이사 및
감사위원회위원

한부환
사외이사
2018.03 ~ 2024.03
(사외이사 2번째 임기)
법률전문가
(변호사)
사외이사후보
추천위원회
이사회 및 산하 위원회
없음

출자한 회사의 
사외이사 및
감사위원회위원

장경환
사외이사

2018.03 ~ 2024.03
(사외이사 2번째 임기)

회계ㆍ재무전문가
(AICPA)
사외이사후보
추천위원회
이사회 및 산하 위원회
없음

출자한 회사의 
사외이사 및
감사위원회위원

안미정
사외이사

2019.03 ~ 2022.03
(신임)

특허 및 바이오산업
전문가(변리사)
사외이사후보
추천위원회
이사회 및 산하 위원회
없음

출자한 회사의 
사외이사 및
감사위원회위원

강진아
사외이사

2019.03 ~ 2022.03
(신임)

경영학자
(교수)
사외이사후보
추천위원회
이사회 및 산하 위원회
없음

출자한 회사의 
사외이사 및
감사위원회위원

※
제47기 정기주주총회(2021.3.24) 결과 사내이사 2인(백우석, 이우현) 및 사외이사 2인(한부환, 장경환)이 재선임됨

마.
사외이
사후보추천위원회 현황

지
배회사의 사외이사후보추천위원회는 「상법」 제542조의8제4항에서 규정하는 구성요건(사외이사가 총위원의 과반수)을 충족하고 있습니다. 사외이사후보추천위원회의 상세 구성 및 활동내역은 '

다. 이사회
내 위원회 구성현황
및 활동내역
'을 참고하시기 바랍니다.

바. 사외이사의 전문성

지
배회사는 이
사회의 전문성 제고를
위해 화학, 법률, 회계ㆍ재무, 바이오산업 및 경영 분야의 전문가를 사외이사로 선임하고 있습니다.

유기풍 사외이사는 30년 가까이 학계에 몸담아온 화공 분야의 전문가로서, 서강대학교 총장 및 화공생명공학과 교수를 역임하였습니다. 

한부환 사외이사는 1970년 사법시험 합격 후 30년 넘게 검사로 공직에 종사하면서 법무부 차관을 역임하였으며, 현재 법무법인 강남의 변호사로 활동하고 있습니다. 

장경환 사외이사는 미국 공인회계사(AICPA)로, 1979년 회계ㆍ감사업무 경력을 시작한 뒤 KPMG Consulting Korea 대표이사, (주)대한항공 부사장/전략본부장/CFO를 역임하는 등 회계, 재무 분야에서 수십 년을 활동해온 전문가입니다. 

안미정 사외이사는 변리사로서 관련 행정, 법인 운영 등에 풍부한 경험이 있으며, 특히 생화학 학사, 미생물학 석사를 거쳐 1995년 면역학 박사학위를 취득한 뒤 관련 업계에서 꾸준히 활동해온 바이오산업분야 전문가입니다. 

강진아 사외이사는 2002년 경영학 박사학위를 취득한 뒤 경영학자로서 활발한 활동을 이어오고 있으며, 현재는 서울대학교 교수로 기술과 경영의 관계를 주로 연구해오고 있습니다.

지배회사는 이사회 및 위원회의 직무수행을 보조하기 위해 담당 지원조직을 두고 있습니다. 경영기획부는 이사회 및 사외사후보추천위원회, 경영위원회, 내부거래위원회를, HR부는 보상위원회를 지원하며, 양 부서는 이사회 및 위원회
개최 시 사전에 자료를 제공하여 의안 및 보고사항에 대한 이해를 돕고 있습니다. 사외이사는 각 분야의 전문적 지식과 경험을 활용하여 의안 및 보고사항에 대한 자문과 제언을 수행하고, 필요시 회사 비용으로 전문가에게 자문을 요청할 수 있습니다.

공시
서류제출일 전일 기준 사외이사 지원조직 현황은 아래와 같습니다.

부서명
직원수
직위(평균근속연수)
주요 활동내역

경영기획부
8명

임원 1인,
팀장 1인, 팀원 6인

(9년 7개월)

-
이사회
개최(
2020년 13회, 2021년 4회
)
지원 및 기타 이슈사항 수시 보고
- 사외이사후보추천위원회 개최
(2020년 2회, 2021년 1회)
지원
- 내부거래위원회 개최
(
2020년 4회, 2021년 2회)
지원

- 경영위원회 개최(2021년 1회) 지원

HR부
5명

임원 1인,
팀장1인, 팀원 3인

(14년 3개월)

-
보상위원회 개최
(2020년 1회, 2021년 2회)
지원
- 보상, 임원보수한도 책정 관련 업무 등

회
사가
공시대상기간동안 업무수행과 관련하여 사외이사에게 교육을 제공한 내용은 아래와 같으며, 2020년에는

COVID-19
확산 방지를 위하여 삼정 KPMG에서 주최한 웹세미나를 통해 비대면 교육을 실시하였습니다.

교육일자
교육실시주체
참석 사외이사
불참시 사유
주요 교육내용

2018년 04월 02일
회사
한부환 감사위원
장경환 감사위원
신임 사외이사 대상 교육
- 회사소개
- 사업본부별 사업 소개(손익현황, 성과 및 주요 이슈 등) 등
- 질의 응답

2018년 05월 30일
회사
유기풍 감사위원
한부환 감사위원
장경환 감사위원
군산/익산 사업장에서 진행한 
교육이며, 이상승 사외이사는
일정상의 사유로 불참
- 군산공장, 익산공장 소개
- OCI SE 열병합발전소 소개
- 질의 응답

2018년 06월 20일
회사
유기풍 감사위원
한부환 감사위원
장경환 감사위원
말레이시아 사업장에서 진행한 
교육이며, 이상승 사외이사는
일정상의 사유로 불참
- OCIM Sdn. Bhd 폴리실리콘 공장 소개
- 질의 응답

2019년 04월 18일
회사
안미정 감사위원
강진아 감사위원
신임 사외이사 대상 교육
- 회사소개 및 이사회 활동 관련 사항 안내
- 사업본부별 사업 소개(손익현황, 성과 및 주요 이슈 등) 등

2019년 05월 28일
회사
장경환 감사위원
유기풍 감사위원
한부환 감사위원
안미정 감사위원
강진아 감사위원
해당사항 없음
- 군산공장 및 OCI SE 소개
- 사업본부별 사업 소개(손익현황, 성과 및 주요 이슈 등) 등

2019년 06월 26일
한국상장사협의회
맞춤형 교육
장경환 감사위원
유기풍 감사위원
한부환 감사위원
안미정 감사위원
강진아 감사위원
해당사항 없음
- 감사위원의 직무 관련 최근 동향
 (주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 전면 개정 시행,
 상장회사 임원의 정보에 관한 공시의무 확대,
 내부회계관리제도 등)
- 상장회사 감사위원의 역할과 책임 등

2020년 07월 24일
삼정 KPMG
장경환 감사위원
유기풍 감사위원
한부환 감사위원
안미정 감사위원
강진아 감사위원
당일 실시간 교육 참여(2020.07.24) : 
장경환 사외이사, 한부환 사외이사
동영상 전달 교육 참여(2020.07.30) : 
유기풍 사외이사, 안미정 사외이사, 
강진아 사외이사
- 법규 제개정에 따른 감사위원회 활동 변화
- 동영상을 통한 감사위원회 활동 사례 연구
 (외부감사인 선정, 감사계획 수립, 핵심감사사항 논의, 
 외부감사의견 형성 등)

2. 감사제도에 관한 사항

가. 감사위원회 위원의 인적사항 및 사외이사 여부

공시서류제출일 전일 기준 지배회사의 감사위원회 구성 현황은 아래와 같습니다.

성명
사외이사
여부
경력
회계ㆍ재무전문가 관련

해당 여부
전문가 유형
관련 경력

유기풍

예
코네티컷대 화학공학 박사
제14대 서강대학교 총장 (2013~2016)
제6대 한국공학교육인증원 원장 (2015~2017)
서강대 기술경영전문대학원/화공생명공학과 교수 (2011/1984~2017)
(現)한전공과대학교 교육이사(2019~)
(現)고려대학교 석좌교수(2019~)
-
-
-

한부환

예

서울대학교 법학 학사
Harvard Law School 법학 석사(LL.M.)
제43대 법무부 차관 (2002)
(주)동양 사외이사/감사위원 (
2003~2014)

(주)예스코홀딩스 사외이사/감사위원 (2013~2019)
(現) 법무법인 강남 변호사 (2003~)

-
-
-

장경환
(위원장)

예

고려대학교 수학 학사
University of Southern California 회계학 학사
KPMG US Audit Partner (1991~2000)
KPMG Consulting Korea 대표이사 (2000~2001)
(주)대한항공 전무(경영관리실장 및 경영전략본부장) (2003~2004)
(주)대한항공 전무(CFO) (2005~2006)
(주)대한항공 부사장(경영전략본부장 및 재무전략부문담당) (2007~2011)
(주)TCC스틸 사외이사 (
2011~2017)

예
상장회사
회계/
재무분야
경력자

(주)대한항공
의 임원(전무 및 부사장)으로
5년 이상 근무
 ㆍ 경영관리실장 및 경영전략본부장
 (2003~2004)

ㆍ
CFO (2005~2006)

ㆍ

경영전략본부장 및 재무전략부문담당
 (2007~2011)

안미정

예

일리노이 주립대 미생물학 석사
충남대 법학 석사
Rush University 의과대학 면역학 박사 
산업통상자원부 R&D전략기획단 MD (2011~2013)
제넥신 사외이사/감사위원회위원 (2018~2020)
(現) 연세대학교 신소재공학과 겸임교수 (2010~)
(現) 특허법인 이룸리온 대표변리사 (2016~)

(現) 메디포스트(주) 사외이사/감사위원회위원(2020~)

-
-
-

강진아

예

한국과학기술원(KAIST) 경영과학 학사
University of Pennsylvania MBA
University of California(LA) 경영학 박사
California State University(Fullerton) 조교수 (2002~2005)
(現) 서울대 기술경영경제정책대학원 교수 (2016~)

(現) 현대모비스(주) 사외이사/감사위원회위원(2021~)

-
-
-

나. 감사위원회 위
원
의 독립성

지배회사는 20
08년 3월 5일부로 감사
위원회를 설치하여 공시서류제출일 전일 기준 5명의 감사위원회 위원을 두고 있습니다
.

지배회사는 상법 등 관련 법령과 지배회사의 사규가
정하는 기준 및 절차를 준수하여 사외이사 또는 사외이사 후보를 선출하고, 그 중에서 감사위원회위원을 선출해 왔으며
,
2021년 제47기 정기주주총회에서는 감사위원회위원 1인을 분리선임 하였습니다.
감사위원회의 독립성을 위하 감사위원회 위원 전원은 상법상 자격요건을 충족하는 사외이사로 구성하여 운영하고 있
으
며
, 자세한 내용은 아래와 같습니다.

구성
비고

- 위원회 위원(이하 “위원”이라 한다)은 주주총회에서 선임한다.
- 위원회는 3인 이상의 이사로 구성하고 위원의 3분의 2 이상은 사외이사이어야 한다.
- 위원 중 1인 이상은 「상법」 제542조의11제 2항에서 정하는 회계 또는 재무전문가이어야 하고, 사외이사가 아닌 위원은 「상법」 제542조의11제3항의 요건을 갖추어야 한다.
- 사외이사인 위원이 사임ㆍ사망 등의 사유로 인하여 규정에 의한 사외이사의 구성비율 또는 규정에 의한 감사위원회의 구성요건에 미달하게 된 때에는 그 사유가 발생한 후 최초로 소집되는 주주총회에서 위원회의 구성요건에 충족되도록 하여야 한다.

- 위원회 위원 중 1명은 주주총회 결의로 다른 이사들과 분리하여 감사위원회위원이 되는 이사로 선임하여야 한다. 

- 위원회는 규정에 의한 결의로 위원회를 대표할 위원장을 사외이사 중에서 선정하여야 한다. 이 경우 수인의 위원이 공동으로 위원회를 대표할 것을 정할 수 있다.
- 위원장은 위원회의 업무를 총괄하며 위원회의 효율적인 운영을 위하여 위원별로 업무를 분장할 수 있다.
- 위원장 유고시에는 위원으로 먼저 선임된 위원이 위원장의 직무를 대행한다. 다만, 선임된 일자가 같을 경우에는 연장자 순으로 한다.
- 사외이사후보추천위원회는 주주총회에서 선임할 이사 후보와 감사위원회 위원 후보의 추천권을 가진다.

사외이사

전원을 
감사위원회 위원으로 선임

공
시서류
제출일 전일 기준 지배회사의 감사위원회 위원의 선임 배경 등은 아래와 같습니다.

성명
직명
임기
선임 배경
추천인
활동분야
회사와의
거래
최대주주 또는
주요주주와의 관계

유기풍
사외이사/
감사위원회 위원

2020.03 ~
2023.03

(
감사위원 2번째 임기)

화학공학자
(교수)
사외이사
후보추천
위원회
감사위원회
없음

출자한 회사의 
사외이사
및
감사위원회위원

한부환

사외이사/
감사위원회 위원

2018.03 ~ 2024.03
(감사위원 2번째 임기)
법률전문가
(변호사)

사외이사
후보추천
위원회

감사위원회

없음

출자한 회사의 
사외이사 및
감사위원회위원

장경환

사외이사/
감사위원회 위원

2018.03 ~ 2024.03
(감사위원 2번째 임기)

회계ㆍ재무전문가
(AICPA)

사외이사
후보추천
위원회

감사위원회

없음

출자한 회사의 
사외이사 및
감사위원회위원

안미정

사외이사/
감사위원회 위원

2019.03 ~ 2022.03
(신임)

특허 및 바이오산업
전문가(변리사)

사외이사
후보추천
위원회

감사위원회

없음

출자한 회사의 
사외이사 및
감사위원회위원

강진아

사외이사/
감사위원회 위원

2019.03 ~ 2022.03
(신임)

경영학자
(교수)

사외이사
후보추천
위원회

감사위원회

없음

출자한 회사의 
사외이사 및
감사위원회위원

또한, 지배회사는 다음과 같은 내용을 규정화하여, 감사위원회의 경영정보 접근을 위한 내부장치를 다음과 같이 마련하고 있습니다.

① 위원회는 회사의 회계와 업무를 감사한다. 
 ② 위원회는 언제든지 이사에 대하여 영업에 관한 보고를 요구하거나

회사의 재산상태를 조사할 수 있다.
 ③ 위원회는 법령 또는 정관에 정하여진 사항과 이사회가 위임한 사항을
 처리한다.

④ 기타 경영정보접근을 위한 내부장치
 - 주주총회 의안 및 서류에 대한 진술
 - 이사의 위법행위에 대한 유지 청구
 - 이사에 대한 영업보고 요구
 - 외부감사인(이하 "감사인"이라 한다) 선정 및 해임
 - 감사인으로부터의 이사의 직무수행에 관한 부정행위 또
는 법령이나 정관에
 위배되는 중요한 사실의 보고 수령
 - 감사인으로부터 회사가 회계처리 등에 관한 회계처리기준을 위반한 사실의
 보고 수령
 - 중요한 회계처리기준의 적정성 및 회계추정 변경의 타당성 검토
 - 내부통제시스템(내부회계관리제도 포함)의 평가
 - 감사결과 시정사항에 대한 조치 확인
 - 내부감사부서 책임자의 임면에 대한 동의
 - 업무수행을 위하여 필요한 경우 관계임직원 및 외부감사인을 회의에 
 출석하도록 요청
 - 회사비용으로 전문가 자문 요청

- 내부감사부서
활용 등

다. 감사위원회의 주요활동내역

위원회명
회차
구성원
개최일자
의안내용
가결
여부
이사의 성명 (2020년 출석률)

유기풍

(100%)

한부환
(100%)
장경환
(100%)
안미정
(88%)
강진아
(100%)

찬 반 여 부

감사
위원회
20-1차

위원장 장경환
유기풍
한부환
안미정
강진아

2020.02.11
내부감사부서 책임자의 임면 동의의 건
가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

보고사항 5건
-
참석
참석
참석
참석
참석

20-2차
2020.03.03
제46기 재무제표ㆍ연결재무제표 및
영업보고서 승인의 건

가결

찬성

찬성

찬성

불참

찬성

감사보고서 채택의 건

가결

찬성

찬성

찬성

불참

찬성

내부회계관리제도 평가보고서 채택의 건

가결

찬성

찬성

찬성

불참

찬성

준법지원인제도 운영실태 평가보고서 채택의 건

가결

찬성

찬성

찬성

불참

찬성

내부감시장치 가동현황에 대한 평가의견서 
채택의 건

가결

찬성

찬성

찬성

불참

찬성

보고사항 1건
-

참석

참석

참석

불참

참석

20-3차
2020.03.13

제46기 재무제표ㆍ연결재무제표 수정사항
승인의 건

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

감사위원회의 감사보고서 채택의 건
가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

20-4차
2020.04.29
보고사항 3건
-

참석

참석

참석

참석

참석

20-5차
2020.07.29
보고사항 5건
-

참석

참석

참석

참석

참석

20-6차
2020.10.28
외부감사인 선임규정 제정의 건*
보류

보류

보류

보류

보류

보류

보고사항 2건
-

참석

참석

참석

참석

참석

20-7차
2020.11.12
외부감사인 선임규정 제정의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

20-8차
2020.12.16
외부감사인 선정의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

내부회계관리규정 개정(안) 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

2021년도 내부업무감사 계획(안) 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

2021년도 감사위원회 일정계획(안) 승인의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

보고사항 3건
-

참석

참석

참석

참석

참석

21-1차
2021.02.09
보고사항 5건
-

참석

참석

참석

참석

참석

21-2차
2021.03.02

제47기 재무제표ㆍ연결재무제표 및
영업보고서 승인의 건

가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

감사보고서 채택의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

내부회계관리제도 평가보고서 채택의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

준법지원인제도 운영실태 평가보고서 채택의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

내부감시장치 가동현황에 대한 평가의견서 채택의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

21-3차
2021.03.24
감사위원회 위원장 선임의 건
가결
찬성
찬성
찬성
찬성
찬성

*
20-6차(2020년 10월 28일) 외부감사인 선임규정 제정의 건은 의안 내용 보완 및 추가 검토가 필요하여 안건 승인이 보류되었으며, 내용 보완 후 20-7차(2020년 11월 12일) 임시 감사위원회에 재상정되어 가결되었습니다

라.
감사위원회 지원조직 및 교육 현황

지배회사의 내부 감사부서는 감사위원회를 전담하여 보좌합니다. 동 조직은 감사위원회 개최 시 자료를 제공하여 의안 및 보고사항에 대한 이해를 돕고 있습니다. 감사위원은 각 분야의 전문적 지식과 경험을 활용하여 의안 및 보고사항에 대하여 자문 및 제언하고, 필요시 회사의 비용으로 전문가에게 자문을 요청할 수 있습니다. 

회사가 공시대상기간동안 업무수행과 관련하여 감사위원에게 교육을 제공한 내용은 아래와 같으며, 2020년에는

COVID-19 확산 방지를 위하여 삼정 KPMG에서 주최한 웹세미나를 통해 비대면 교육을 실시하였습니다.

교육일자
교육실시주체
참석 감사위원
불참시 사유
주요 교육내용

2018년 04월 02일
회사
한부환 감사위원
장경환 감사위원
신임 사외이사 대상 교육
- 회사소개
- 사업본부별 사업 소개(손익현황, 성과 및 주요 이슈 등) 등
- 질의 응답

2018년 05월 30일
회사
유기풍 감사위원
한부환 감사위원
장경환 감사위원
군산/익산 사업장에서 진행한 
교육이며, 이상승 사외이사는
일정상의 사유로 불참
- 군산공장, 익산공장 소개
- OCI SE 열병합발전소 소개
- 질의 응답

2018년 06월 20일
회사
유기풍 감사위원
한부환 감사위원
장경환 감사위원
말레이시아 사업장에서 진행한 
교육이며, 이상승 사외이사는
일정상의 사유로 불참
- OCIM Sdn. Bhd 폴리실리콘 공장 소개
- 질의 응답

2019년 04월 18일
회사
안미정 감사위원
강진아 감사위원
신임 사외이사 대상 교육
- 회사소개 및 이사회 활동 관련 사항 안내
- 사업본부별 사업 소개(손익현황, 성과 및 주요 이슈 등) 등

2019년 05월 28일
회사
장경환 감사위원
유기풍 감사위원
한부환 감사위원
안미정 감사위원
강진아 감사위원
해당사항 없음
- 군산공장 및 OCI SE 소개
- 사업본부별 사업 소개(손익현황, 성과 및 주요 이슈 등) 등

2019년 06월 26일
한국상장사협의회
맞춤형 교육
장경환 감사위원
유기풍 감사위원
한부환 감사위원
안미정 감사위원
강진아 감사위원
해당사항 없음
- 감사위원의 직무 관련 최근 동향
 (주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 전면 개정 시행,
 상장회사 임원의 정보에 관한 공시의무 확대,
 내부회계관리제도 등)
- 상장회사 감사위원의 역할과 책임 등

2020년 07월 24일
삼정 KPMG
장경환 감사위원
유기풍 감사위원
한부환 감사위원
안미정 감사위원
강진아 감사위원
당일 실시간 교육 참여(2020.07.24) : 
장경환 사외이사, 한부환 사외이사
동영상 전달 교육 참여(2020.07.30) : 
유기풍 사외이사, 안미정 사외이사, 
강진아 사외이사
- 법규 제개정에 따른 감사위원회 활동 변화
- 동영상을 통한 감사위원회 활동 사례 연구
 (외부감사인 선정, 감사계획 수립, 핵심감사사항 논의, 
 외부감사의견 형성 등)

공시서
류제출일 전일 기준 감사위원회 지원조직 현황은 아래와 같습니다.

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

감사실
5
임원 1인
팀장 1인, 팀원 3인
(4년 5개월)

- 감사위원회 개최(2020년 8회,

2021년 3회)
지원

- 감사실 업무추진사항 보고

※ 근속연수는 감사위원회 지원업무 수행기간임.

마. 준법지원인에 관한 사항

지배회사는 「상법」 제542조의13에 따라 준법지원인을 선임하였습니다. 준법지원인의 인적사항 및 경력은 아래와 같습니다.

준법지원인
성명
출생년월
직위 및 
담당업무
주요 경력
선임시기

채호석

1977년 10월

부장,
법무팀 팀장

서울대학교 법학대학 법학과(학사)

법무법인 정세 변호사
NH투자증권(주) 법무팀

2020년 1월

공시서류제출일 전일 기준 준법지원인의 주요 활동내역(준법점검 및 유효성평가)은 아래와 같습니다.

활동
점검 기간
주요 점검 내용
점검 결과
처리 결과

2019년 준법점검 및
유효성 평가
2020.01~2020.02
2019년도 부서별 관련 법령 및
소관 업무규정 위반여부 점검
위반사례 11건 수집 및
관련법규/제재내용/위반경위 조사
개선방안 수립 및 이사회 보고

2020년 준법점검 및
유효성 평가
2021.01~2021.02
2020년도 부서별 관련 법령 및
소관 업무규정 위반여부 점검
위반사례 10건 수집 및
관련법규/제재내용/위반경위 조사
개선방안 수립 및 이사회 보고

지배회사의 법무담당부서는 준법지원인을 보좌하는 조직으로, 계약관리, 법률사무처리 지원 등을 통해 회사의 준법 경영에 힘쓰고 있습니다. 공시서류제출일 전일 기준 준법지원인 지원조직의 현황은 아래와 같습니다.

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

법무팀
7
팀장 1인, 팀원 5인
(3년 2개월)

2019년 준법점검 및 유효성 평가
- 점검기간 : 2020.01~2020.02
- 주요 점검 내용 : 2019년도 부서별 관련 법령 및 소관 업무규정 위반 여부 점검
- 점검 결과 : 위반 사례 11건 수집, 관련법규, 제재내용, 위반경위 조사
- 처리 결과 : 개선 방안 수립 및 이사회 보고

2020년 준법점검 및 유효성 평가
- 점검기간 : 2021.01~2021.02
- 주요 점검 내용 : 2020년도 부서별 관련 법령 및 소관 업무규정 위반 여부 점검
- 점검 결과 : 위반 사례 10건 수집, 관련법규, 제재내용, 위반경위 조사
- 처리 결과 : 개선 방안 수립 및 이사회 보고

3. 주주의 의결권 행사에 관한 사항

가. 투표제도

지배회사는 집중투표제, 서면투표제는 채택하고 있지 않습니다.
제47기 정기주주총회는 이사회 결의로 전자투표제도를 도입하였습니다.

나. 소수주주권의 행사여부

지배회사는 공시대상 기간 중 소수주주권이 행사된 바 없습니다.

다. 경영권 경쟁

지배회사는 공시대상 기간 중 경영권 경쟁이 발생한 바 없습니다.

Ⅵ. 주주에 관한 사항

1. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유현황

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 주, %)

성 명
관 계
주식의
종류
소유주식수 및 지분율
비고

기 초
기 말

주식수
지분율
주식수
지분율

이화영
최대주주 본인
보통주
1,295,198
5.43
1,295,198
5.43
-

이복영
친인척
보통주
1,198,237
5.02
1,288,237
5.40
대여 후 상환

이정자
친인척
보통주
150,000
0.63
150,000
0.63
-

김경자
친인척
보통주
198,123
0.83
198,123
0.83
대여 후 상환
(이우현)

이우현
친인척
보통주
1,202,459
5.04
1,202,459
5.04
차입 후 상환
(김경자)

이지현
친인척
보통주
451,084
1.89
451,084
1.89
-

이우성
친인척
보통주
116,805
0.49
116,805
0.49
차입 후 상환
(이복영)

이우일
친인척
보통주
44,000
0.18
44,000
0.18
-

이희현
친인척
보통주
800
0.00
800
0.00
-

한상준
친인척
보통주
600
0.00
600
0.00
-

이원준
친인척
보통주
50,000
0.21
0
0.00
차입 후 상환
(이복영)

이주연
친인척
보통주
55,246
0.23
55,246
0.23
-

이우연
친인척
보통주
48,946
0.21
48,946
0.21
-

김수연
친인척
보통주
0
0.00
72
0.00
신규보고(장내 매수)

이선구
친인척
보통주
104
0.00
104
0.00
-

이윤구
친인척
보통주
104
0.00
104
0.00
-

김영순
친인척
보통주
14,295
0.06
0
0.00
전액 장내 매도

백우석
발행회사 임원
보통주
7,352
0.03
11,052
0.05
일부 장내 매수

김택중
발행회사 임원
보통주
96
0.00
96
0.00
-

김상열
발행회사 임원
보통주
108
0.00
0
0.00
특수관계 해소(퇴임)

배정권
계열사 임원
보통주
265
0.00
265
0.00
-

박태하
계열사 임원
보통주
200
0.00
200
0.00
-

김기홍
계열사 임원
보통주
84
0.00
0
0.00
특수관계 해소(퇴임)

김재신
계열사 임원
보통주
96
0.00
0
0.00
특수관계 해소(퇴임)

문병도
계열사 임원
보통주
8,100
0.00
7,500
0.00
일부 장내 매도

김유신
계열사 임원
보통주
39
0.00
39
0.00
-

주정용
계열사 임원
보통주
0
0.00
37
0.00
계열사 임원 선임

김원현
계열사 임원
보통주
0
0.00
500
0.00
신규보고(장내 매수)

서성원
계열사 임원
보통주
50
0.00
0
0.00
특수관계 해소(퇴임)

김한승
계열사 임원
보통주
21
0.00
21
0.00
계열사 임원 퇴임 후 재선임

유형곤
계열사 임원
보통주
312
0.00
312
0.00
-

황세연
계열사 임원
보통주
50
0.00
50
0.00
-

강필상
계열사 임원
보통주
0
0.00
20
0.00
계열사 임원 선임

권영만
계열사 임원
보통주
0
0.00
1,400
0.00
계열사 임원 퇴임 후 재선임

김정섭
계열사 임원
보통주
0
0.00
1,362
0.00
신규보고(장내 매수)

민흥기
기타
보통주
150
0.00
0
0.00
특수관계 해소(퇴임)

(재)송암문화재단
재단
보통주
293,086
1.23
293,086
1.23
-

(학)송도학원
기타
보통주
85,008
0.36
85,008
0.36
-

(주)유니드
계열사
보통주
100,000
0.42
100,000
0.42
-

계
보통주
5,321,018
22.31
5,352,726
22.44
-

합계
5,321,018
22.31
5,352,726
22.44
-

※ 기초 : 2020년 1월 1일, 기말 : 2021년 03월 31일

2.

최대주주에 관한 사항

가.

최대주주에 관한 사항

최대주주 성명
소유주식수
지분율
주요경력

경력사항
겸임현황

이화영
1,295,198주
5.43%
1991년 ~ 1997년 동양화학공업(주) 부사장
1997년 ~ 현재 (주)유니드 대표이사
(주)유니드엘이디 사내이사
(주)유니드글로벌상사 대표이사

공시서류제출일 전일 기준 지배회사의 최대주주 이화
영
과 그 특별관계자 총 17인의 주요계약체결 주식수와 발행주식총수 대비 비율은 각

각
1,322,793주, 5.55%
입
니
다.
주식담보대출계약이나 납세담보 설정의 경우 대출금을 미상환하거나 세금을
납부하지 못하면 채권자가 담보권을 실행할 수 있으나, 그로 인한 최대주주의 변경 가능성은 낮습니다. 최대주주 등의 주요계약체결내용은

2021년 1월 26일
최대
주주 이화영이 제출한 주식등의대량보유상황보고서 공시를 참고하여 주시기 바랍니다.

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 주, %)

변동일
최대주주명
소유주식수
지분율
변동원인
비 고

2018년 04월 13일
이우현 외 36인
6,865,752
28.79%
상속(피상속인 : 변경 전 최대주주 이수영)으로 인한 최대주주 변경
-

2018년 04월 25일
이화영 외 37인
6,030,106
25.28%
변경 전 최대주주(이우현)의 주식 일부 매도에 따른 최대주주 변경
-

2017년 10월 21일 지배회사의 최대주주였던 이수영 당시 대표이사 회장이 사망하였습니다. 2018년 4월 13일 상속재산분할협의가 완료되었고, 상속(상속인 : 이우현 등 3인)에 의하여 최대주주가 (故)이수영 대표이사 회장 및 특수관계인에서 이우현 대표이사 사장(現 부회장)및 특수관계인으로 변동되었습니다.
2018년 4월
25일 최대주주 본인인 이우현 대표이사 사장(現 부회장)이 주식 일부를 매도하면서 지분율이 감소하였고, 이에 따라 (주)유니드의 이화영 대표이사 회장과 그 특수관계인이
지배회사의 새로운 최대주주가 되었으며, 현재까지 그 지위를 유지하고 있습니다.

3.

주식의

분
포

가. 5%이상 주주 및 우리사주조합 등의 주식소유현황

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 주)

구분
주주명
소유주식수
지분율
비고

5% 이상 주주
국민연금공단
2,400,957
10.07%
주1)

이화영
1,295,198
5.43%
-

이복영
1,288,237
5.40%
-

이우현
1,202,459
5.04%
-

우리사주조합
799
0.00%
주2)

주1) 국민연금공단의 지분율의 경우 2021년 1월 12일 기준임
주2)
과거 일부 조합원이 명의개서를 하지 않아 주주명부상 잔량이 나타나지만 실질적인 우리사주조합의 지분은 없음

나. 소액주주 현황

(기준일 :
2020년 12월 31일
)
(단위 : 주)

구 분
주주
소유주식
비 고

소액
주주수
전체
주주수
비율
(%)
소액
주식수
총발행
주식수
비율
(%)

소액주주
71,043
71,083
99.94
14,217,664
23,849,371
59.61
-

※ 소액주주 :
전체 주주수에서 최대주주의 특수관계인
및 발행주식 총수의 100분의 1이상을 보유한 주주를 뺀 숫자로, 2020년도 12월 31일 주주명부를 기준으로 작성

4
. 주식사무

지배회사 정관상의 신주인수권 내용 및 주식의 사무에 관련된 주요사항은 아래과 
같습니다.

정관상 
신주인수권 내용

<제9조 (주식의 발행 및 배정)>
① 회사가 이사회의 결의로 신주를 발행하는 경우 다음 각 호의 방식에 의한다.

1.주주에게 그가 가진 주식 수에 따라서 신주를 배정하기 위하여 신주인수의 청약을 할 기회를 부여하는 방식

2.발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 신기술의 도입, 재무구조의 개선 등 회사의 경영상 목적을
 달성하기 위하여 필요한 경우 제1호 외의 방법으로 특정한 자(회사의 주주를 포함한다)에게 신주를 배정하기 위하여
 신주인수의 청약을 할 기회를 부여하는 방식

3.발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 제1호 외의 방법으로 불특정 다수인
 (회사의 주주를 포함한다)에게 신주인수의 청약을 할 기회를 부여하고 이에 따라 청약을 한 자에 대하여
 신주를 배정하는 방식

② 제1항 제3호의 방식으로 신주를 배정하는 경우에는 이사회의 결의로 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 방식으로
 신주를 배정하여야 한다.

1.신주인수의 청약을 할 기회를 부여하는 자의 유형을 분류하지 아니하고 불특정 다수의 청약자에게 신주를
 배정하는 방식

2.관계 법령에 따라 우리사주조합원에 대하여 신주를 배정하고 청약되지 아니한 주식까지 포함하여
 불특정 다수인에게 신주인수의 청약을 할 기회를 부여하는 방식

3.주주에 대하여 우선적으로 신주인수의 청약
을 할 수 있는 기회를 부여하고 청약되지 아니한 주식이 있는 경우
 이를 불특정 다수인에게 신주를 배정받을 기회를 부여하는 방식

4.투자매매업자 또는 투자중개업자가 인수인 또는 주선인으로서 마련한 수요 예측 등 관계 법규에서 정하는
 합리적인 기준에 따라 특정한 유형의 자에게 신주인수의 청약을 할 수 있는 기회를 부여하는 방식
③ 제1항 제2호 및 제3호에 따라 신주를 배정하는 경우 상법에서 정하는 사항을 그 납입기일의 2주 전까지 주주에게
 통지하거나 공고하여야 한다. 다만, 자본시장과금융투자업에 관한 법률에 따라 주요사항보고서를 금융위원회 및
 거래소에 공시함으로써 그 통지 및 공고를 갈음할 수 있다.

④ 제1항 각호의 어느 하나의 방식에 의해 신주를 발행할 경우에는 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은
 이사회의 결의로 정한다.

⑤ 회사는 신주를 배정하는 경우 그 기일까지 신주인수의 청약을 하지 아니하거나 그 가액을 납입하지 아니한
 주식이 발생하는 경우에 그 처리방법은 발행가액의 적정성 등 관련법령에서 정하는 바에 따라 이사회결의로 정한다.
⑥ 회사는 신주를 배정하면서 발생하는 단주에 대한 처리방법은 이사회의 결의로 정한다.

⑦ 회사는 제1항 제1호에 따라 신주를 배정하는 경우에는 주주에게 신주인수권 증서를 발행하여야 한다.

<제8조 (주식 및 신주인수권증서에 표시되어야 할 권리의 전자등록)>
회사는 주권 및 신주인수권증서를 발행하는 대신 전자등록기관의 전자등록계좌부에 주식 및 신주인수권증서에
표시되어야 할 권리를 전자등록한다.

기준일
매년 이사회 결의로 정함
정기주주총회
이사회 결의로 정한 날로부터 3개월 이내

주주명부폐쇄시기
「주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률」의 시행으로 주주명부폐쇄 절차가 불필요해짐에 따라 관련 규정 삭제

주권의 종류
「주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률」의 시행으로 모든 주식 및 신주인수권증서에 표시되어야 할 권리의
전자등록이 의무화됨에 따라 정관상 주권의 종류 삭제

명의개서대리인

KB국
민은행 증권대행부

서울시 영등포구 국제금융로8길 26 (여의도동) 국민은행 3층, 02-2073-8112

주주의 특전
해당사항 없음
공고방법
인터넷 홈페이지(http://www.oci.co.kr). 전산장애 또는
부득이한 경우에는 서울특별시에서 발행하는
한국경제신문에 게재

5. 최근 6개월 간의 주가 및 주식 거래실적

(단위 : 원, 주)

종 류
2020년 9월
2020년 10월
2020월 11월
2020년 12월
2021년 1월
2021년 2월

주가
최고
71,800
66,200
69,300
93,000
108,000
125,000

최저
53,900
59,100
59,700
67,500
96,700
102,500

평균(
단순산술)

63,662
61,621
66,562
75,857
103,015
113,806

거래량
최고
1,638,165
1,182,112
1,286,912
1,531,675
1,424,904
1,325,140

최저
142,761
121,863
137,413
151,564
227,709
269,996

월간
10,975,135
8,156,269
9,442,528
11,816,094
10,200,559
10,585,791

Ⅶ. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원 등의 현황

가
. 임원
현황

- 등기 임원

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
등기임원
여부
상근
여부
담당
업무
주요경력
소유주식수
최대주주와의
관계
재직기간
임기
만료일

의결권
있는 주식
의결권
없는 주식

백우석
남
1952년 07월
대표이사
회장
등기임원
상근
대표이사 /
이사회 및
위원회
연세대 경영학
(주)이테크건설 대표이사
(現) 한국상장회사협의회 부회장
(現) 한국경영자총협회 부회장
11,052
-
출자한 회사의 사내이사
15년
8개월
2024년 03월 23일

이우현
남
1968년 02월
대표이사
부회장
등기임원
상근
대표이사 /
이사회 및
위원회
University of Pennsylvania MBA
Vice President, Credit Suisse First Boston(HK)
(現) 한국무역협회 비상근 부회장
(現) 서울상공회의소 비상근 부회장
(現) Director, OCI Enterprises Inc.
(現) Director, OCIM Sdn. Bhd.
(現) 비앤오바이오(주) 기타비상무이사
(現) (주)디씨알이 기타비상무이사
1,202,459
-
친인척/
출자한 회사의 사내이사
15년
7개월
2024년 03월 23일

김택중
남
1958년 10월
대표이사
사장
등기임원
상근
대표이사 /
이사회 및
위원회
고려대학교 화학 
OCI RE사업본부장(부사장) 
OCI(주) COO(사장)
(現)한국정밀화학산업진흥회 이사
(現)한국클로르알카리공업협회 감사
(現) OCIM Sdn. Bhd. Director
96
-
출자한 회사의 사내이사
16년
2022년 03월 25일

유기풍
남
1952년 03월
사외이사
등기임원
비상근
이사회 및
위원회
코네티컷대 화학공학 박사
제14대 서강대학교 총장
제6대 한국공학교육인증원 원장
서강대 기술경영전문대학원/화공생명공학과 교수
(現)한전공과대학교 교육이사
(現)고려대학교 석좌교수
-
-
출자한 회사의 사외이사
4년
2023년 03월 24일

한부환
남
1948년 09월
사외이사
등기임원
비상근
이사회 및
위원회
서울대학교 법학 학사
Harvard Law School 법학 석사(LL.M.)
제43대 법무부 차관
(주)동양 사외이사/감사위원 (주1)
(주)예스코홀딩스 사외이사/감사위원
(現) 법무법인 강남 변호사
-
-
출자한 회사의 사외이사
3년
2024년 03월 23일

장경환
남
1950년 01월
사외이사
등기임원
비상근
이사회 및
위원회
고려대학교 수학 학사
University of Southern California 회계학 학사
KPMG US Audit Partner(AICPA)
KPMG Consulting Korea 대표이사
(주)대한항공 부사장/전략본부장/CFO
(주)TCC스틸 사외이사 (주2)
-
-
출자한 회사의 사외이사
3년
2024년 03월 23일

안미정
여
1961년 11월
사외이사
등기임원
비상근
이사회 및
위원회

일리노이 주립대 미생물학 석사
충남대 법학 석사
Rush University 의과대학 면역학 박사 
산업통상자원부 R&D전략기획단 MD
제넥신 사외이사/감사위원회위원
(現) 연세대학교 신소재공학과 겸임교수
(現) 특허법인 이룸리온 대표변리사

(現) 메디포스트(주) 사외이사/감사위원회위원

-
-
출자한 회사의 사외이사
2년
2022년 03월 25일

강진아
여
1967년 08월
사외이사
등기임원
비상근
이사회 및
위원회

한국과학기술원(KAIST) 경영과학 
University of Pennsylvania MBA
University of California(LA) 경영학 박사 
California State University(Fullerton) 조교수 
(現) 서울대 기술경영경제정책대학원 교수

(現) 현대모비스(주) 사외이사/감사위원회위원

-
-
출자한 회사의 사외이사
2년
2022년 03월 25일

주1) (주)동양은 회생절차를 2016년 2월 종결함
- 관할법원 : 서울중앙지방법원

- 회생절차기간(결정일기준) : 2013년 10월 17일 ~ 2016년 2월 3일
- 한부환 이사의 (주)동양 재직기간 : 2003년 3월~2014년 4월
주2) (주)TCC스틸은 채권은행 등의 관리절차(경영정상화이행약정)가 2018년 12월 해제됨

- 약정체결기관 : (주)TCC스틸 채권금융기관협의회(주채권은행 : 한국산업은행)
- 약정이행기간 : 2015년 9월 9일 ~ 2018년 12월 31일
- 장경환 이사의 (주)TCC스틸 재직기간 : 2011년 3월~2017년 3월
- 2019년 3월 21일
상호를
(주)TCC동양
에서 (주)TCC스틸로 변경

-
미등기 임원

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
상근여부
담당업무
주요경력
소유주식수
(보통주)
최대주주와의
관계
재직기간

김유신
남
1965.09
부사장
상근
CMO
군산대 화학
39
계열회사 임원
10년 3개월

Mark Lee

남
1967.09
부사장
상근
CSO/CFO
University of Chicago MBA
University of Pennsylvania Law School
(법학박사)
-
계열회사 임원
1년 11개월

최수진
여
1968.04
부사장
상근
BIO사업부 담당
경희대(원) 화학(박사)
KAIST MBA
-
계열회사 임원
2년 8개월

허관
남
1965.07
부사장
상근
CTO, SH&E부
전북대 화학공학
-
-
12년 2개월

김원현

남

1966.07
전무
상근
재경부 담당
서강대 경영학
500
계열회사 임원
7년 1개월

김창열
남
1970.06
전무
상근
CRDO
KAIST(원) 화학공학(박사)
-
-
7년 3개월

이광복
남
1962.10
전무
상근
전자소재사업부 담당
숭실대 전자공학
-
-
0개월

권세기
남
1961.07
상무
상근
포항공장 공장장
중앙대(원) 화학(석사)
-
-
1년 1개월

성광현

남

1969.10
상무
상근
HR/GA부 담당
한국외대 법학
-
계열회사 임원
7년 3개월

이수미

여

1973.02
상무
상근
경영기획부 담당
연세대 행정학
-
계열회사 임원
8년 3개월

이제영
남
1974.01
상무
상근
감사실 담당
서울대 경영학
Columbia Law School (LLM)
-
계열회사 임원
1년 10개월

주정용
남
1969.01
상무
상근
RE사업부 담당
서울대 공업화학
37
계열회사 임원
2년 4개월

한철
남
1969.01
상무
상근
군산공장 공장장

아주대 화학공학

-
-
5년 5개월

김한승

남

1968.03
상무보
상근
Basic/Coal Chemical
사업부 담당
광운대(원) 화학공학(석사)
21
계열회사 임원
3년 10개월

서성원
남
1968.10
상무보
상근
사업개발부 담당
서강대(원) 화학공학(석사)
50
-
3년

이도범

남

1963.08
상무보
상근
군산공장 관리 담당
군산대 체육학
-
-
3년 10개월

장형규
남
1971.05
상무보
상근
SCM부 담당
인천대 기계공학
32
-
3년

전구배
남
1969.12
상무보
상근
공무센터 담당, 기술부
전북대 정밀기계공학
-
-
3년

표상희
남
1965.06
상무보
상근
광양공장 공장장
전남대 공업화학
-
-
1년 4개월

황세연
남
1973.11
상무보
상근
Carbon/Performance 
Chemical 사업부 담당
서강대(원) 화학공학(석사)
50
계열회사 임원
2년 4개월

강병창
남
1973.01
연구위원
상근
중앙연구소 연구위원
성균관대(원) 물리화학(박사)
32
-
3년

최석경
남
1966.03
연구위원
상근
중앙연구소 연구위원
KAIST(원) 신소재공학(석사)
-
-
3년 10개월

※ 국내 상근 재직 중인 임원만 기재

나. 직원 현황

(기준일 :
2020년 12월 31일
)
(단위 : 백만원)

직원
소속 외
근로자
비고

사업부문
성별
직 원 수
평 균
근속연수
연간급여
총 액
1인평균
급여액
남
여
계

기간의 정함이
없는 근로자
기간제
근로자
합 계

전체
(단시간
근로자)
전체
(단시간
근로자)

본사
남
221
-
4
-
225
-
-
-
345
130
475
-

본사
여
53
-
5
1
58
-
-
-
-

광양공장
남
233
-
3
-
236
-
-
-
-

광양공장
여
4
-
-
-
4
-
-
-
-

군산공장
남
522
-
2
-
524
-
-
-
-

군산공장
여
3
-
2
-
5
-
-
-
-

익산공장
남
100
-
1
-
101
-
-
-
-

익산공장
여
2
-
-
-
2
-
-
-
-

익산단열재공장
남
15
-
-
-
15
-
-
-
-

중앙연구소
남
72
2
1
-
73
-
-
-
-

중앙연구소
여
17
-
-
-
17
-
-
-
-

포항공장
남
253
-
16
-
269
-
-
-
-

포항공장
여
6
-
1
-
7
-
-
-
-

중부사업장
남
4
-
-
-
4
-
-
-
-

중부사업장
여
2
-
-
-
2
-
-
-
-

소 계
남
1,420
2
27
-
1,447
15.3
112,392
78
-

소 계
여
87
-
8
1
95
7.1
4,929
52
-

합 계
1,507
2
35
1
1,542
14.8
117,321
76
-

※ 급여총액은 지배회사가
2020년 12월 31일 기준 재직 인원에 대하여 공시대상기간 중 소득세법 제20조에 따라 지급했던 근로소득지급명세서상의 근로소득총액 및 1인 평균급여액임

다
. 미
등기임원 보
수
현황

(기준일 :
2020년 12월 31일
)
(단위 : 천원)

구 분
인원수
연간급여 총액
1인평균 급여액
비고

미등기임원
21
4,878,543
232,312
-

※
<가. 임원 현황 -
미등기 임원>에
공시된 국내 상근 재직 중인 미등기임원에 대하여,
공시대상기간 중 소득세법 제20조에 따라 지급한 근로소득지급명세서상의 근로소득 총액 및 1인 평균 급여액임

2. 임원의 보수 등

<이사ㆍ감사 전체의 보수현황>

1. 이사ㆍ감사의 보수현황

가. 주주총회 승인금액
(2020년)

(단위 : 백만원)

구 분
인원수
주주총회 승인금액
비고

이사(사외이사)
9명(5명)
6,500
사내이사, 사외이사,
감사위원회 위원 등을 구분하지 않음

나.

보수지급금액

-
이사ㆍ감사 전체
보수지급금액

(단위 : 천원)

인원수
보수총액
1인당 평균보수액
비고

9
4,160,124
462,236
1개월 이상 급여 지급된 
이사, 감사 전원

※ 1인당 평균보수액은 보수총액을 2020년 12월 31일 현재 기준 인원수로 나눈 단순 평균

- 유형별
보수지급금액

(단위 : 천원)

구 분
인원수
보수총액
1인당
평균보수액
비고

등기이사
(사외이사, 감사위원회 위원 제외)
4
3,860,124
965,031
-

사외이사
(감사위원회 위원 제외)
-
-
-
-

감사위원회 위원
5
300,000
60,000
사외이사 전원은 감사위원회 위원임

감사
-
-
-
-

※ 1인당 평균보수액은 보수총액을 2020년 12월 31일 현재 기준 인원수로 나눈 단순 평균

다.
이사ㆍ감사의
보수지급기준

지배회사는 「상법」 제388조 및 정관에 의거하여 전체 이
사
의 보수한도를 주주총
회 결의로 정하고 있으
며
, 담당직무, 회사 기여도 등을 종합적
으로 평가하여
연간 기본급을 산정합니다.
임원의 퇴직금은 「상법」 제388조에 의거하여 주주총회의 승인을 받은 "임원퇴직금지급규정"에 의해 지급하고 있습니다.
별도재무제표의 손익계산서 상 영업이익이 발생하면 영업이익의 5%를 회사 전체 재원으로 설정, 각종 평가지표 등을 반영한 개인별 금액을 산출하여 경영성과급을 지급합니다.
기타의 보수는 지급사유 발생 시 관련 규정 및 내부 기준에 따라 지급
하고 있습니다.

2.

이사ㆍ감사의 개인별 보수현황

<보수지급금액 5억원 이상인 이사ㆍ감사의 개인별 보수현황>

가. 개인별 보수지급금액

(단위 : 천원)

이름
직위
보수총액
보수총액에 포함되지 않는 보수

백우석
회장
1,554,985
-

이우현
부회장
1,549,676
-

김택중
사장
695,463
-

나. 산정기준 및 방법

(단위 : 천원 )

이름
보수의 종류
총액
산정기준 및 방법

백우석
근로소득
급여
730,844
1. 기본급(700,000천원): 보상위원회에서 담당직무, 회사기여도 등을 종합적으로 반영하여 
 연기본급을 총 700,000천원으로 결정하고 매월 58,333천원을 지급
2. 식대수당(600천원): 매월 15만원의 중식대 보조금 중 비과세금액을 제외한 금액
3. 세액보전(29,244천원): 1,000만원 초과 업무용차량지원금액을 소득으로 귀속시킴에 따라 
 증가한 제세금, 건강보험료 등을 Gross-up 방식에 의해 보전
4. 포상금(1,000천원) : 상근임직원에게 지급된 복지포인트 과세금액

상여
800,000
직무발명보상규정에 의거하여 회사의 사업/기술, 노하우, 영업비밀보호 등에 
기여/유지한 공로에 따라 지급

주식매수선택권
 행사이익
-

기타 근로소득
24,141
업무용차량지원금액 중 1,000만원을 초과하는 금액

퇴직소득
-

기타소득
-

이우현
근로소득
급여
703,160
1. 기본급(650,000천원): 보상위원회에서 담당직무, 회사기여도 등을 종합적으로 반영하여 
 연기본급을 총 650,000천원으로 결정하고 매월 54,166천원을 지급
2. 식대수당(600천원): 매월 15만원의 중식대 보조금 중 비과세금액을 제외한 금액
3. 세액보전(40,431천원): 1,000만원 초과 업무용차량지원금액을 소득으로 귀속시킴에 따라 
 증가한 제세금, 건강보험료 등을 Gross-up 방식에 의해 보전
4. 포상금(1,683천원): 
 1) 상근임직원에게 지급된 복지포인트 과세금액(1,000천원)
 2) 장기근속포상규정에 따른 장기근속포상금품 (683천원)
5. 자녀학자금지원(10,446천원): 자녀학자금지원규정에 따른 자녀학자금 지원 금액

상여
800,000
직무발명보상규정에 의거하여 회사의 사업/기술, 노하우, 영업비밀보호 등에 
기여/유지한 공로에 따라 지급

주식매수선택권
 행사이익
-

기타 근로소득
46,516
업무용차량지원금액 중 1,000만원을 초과하는 금액

퇴직소득
-

기타소득
-

김택중
근로소득
급여
622,119
1. 기본급(550,000천원): 보상위원회에서 담당직무, 회사기여도 등을 종합적으로 반영하여 
 연기본급을 총 550,000천원으로 결정하고 매월 45,833천원을 지급
2. 식대수당(600천원): 매월 15만원의 중식대 보조금 중 비과세금액을 제외한 금액
3. 세액보전(70,519천원): 1,000만원 초과 업무용차량지원금액을 소득으로 귀속시킴에 따라 
 증가한 제세금, 건강보험료 등을 Gross-up 방식에 의해 보전
 (대표자 상여 처분 금액 포함)
4. 포상금(1,000천원): 상근임직원에게 지급된 복지포인트 과세금액

상여
-

주식매수선택권
 행사이익
-

기타 근로소득
73,344
업무용차량지원금액 중 1,000만원을 초과하는 금액(대표자 상여 처분 금액 포함)

퇴직소득
-

기타소득
-

3. 보수지급금액 상위 5명의 개인별 보수현황

<보수지급금액 5억원 이상 중 상위 5명의 개인별 보수현황>

가. 개인별 보수지급금액

(단위 : 천원)

이름
직위
보수총액
보수총액에 포함되지 않는 보수

허만
경영지원실장 사장
2,340,062
-

백우석
대표이사 회장
1,554,985
-

이우현
대표이사 부회장
1,549,676
-

김성준
RE사업본부장 부사장
1,244,402
-

김용일
연구실 연구위원
932,933
-

나. 산정기준 및 방법

(단위 : 천원 )

이름
보수의 종류
총액
산정기준 및 방법

허만
근로소득
급여
161,228
1. 기본급(123,666천원) 
 미등기임원규정에 따라 담당직무, 회사기여도 등을 종합적으로 반영하여
 대표이사가 연기본급을 총 7.42억원으로 결정 하고 퇴사월(2020.02)까지 매월 61,833천원을 지급
2. 식대수당(100천원): 매월 15만원의 중식대 보조금 중 비과세금액을 제외한 금액
3. 세액보전(29,146천원): 
 1) 1,000만원 초과 업무용차량지원금액을 소득으로 귀속시킴에 따라 증가한 제세금, 건강보험료,
 고용보험료 등을 Gross-up 방식에 의해 보전
 2) 퇴직임원처우지침에 따라 지급된 전별품 가액을 Gross-up 방식에 의해 보전
4. 포상금(8,316천원) : 퇴직임원처우지침에 따라 지급된 전별품 가액

상여
-
-

주식매수선택권
 행사이익
-
-

기타 근로소득
432,685
임원퇴직소득한도초과액

퇴직소득
1,746,149
퇴직소득세법에 의한 임원퇴직금한도 내 금액

기타소득
-
-

백우석
근로소득
급여
730,844
1. 기본급(700,000천원)
 보상위원회에서 담당직무, 회사기여도 등을 종합적으로 반영하여 
 연기본급을 총 700,000천원으로 결정하고 매월 58,333천원을 지급
2. 식대수당(600천원): 매월 15만원의 중식대 보조금 중 비과세금액을 제외한 금액
3. 세액보전(29,244천원)
 1,000만원 초과 업무용차량지원금액을 소득으로 귀속시킴에 따라
 증가한 제세금, 건강보험료 등을 Gross-up 방식에 의해 보전
4. 포상금(1,000천원): 상근임직원에게 지급된 복지포인트 과세금액

상여
800,000
직무발명보상규정에 의거하여 회사의 사업/기술, 노하우, 영업비밀보호 등에 
기여/유지한 공로에 따라 지급

주식매수선택권
 행사이익
-
-

기타 근로소득
24,141
업무용차량지원금액 중 1,000만원을 초과하는 금액

퇴직소득
-
-

기타소득
-
-

이우현
근로소득
급여
703,160
1. 기본급(650,000천원)
 보상위원회에서 담당직무, 회사기여도 등을 종합적으로 반영하여
 연기본급을 총 650,000천원으로 결정하고 매월 54,166천원을 지급
2. 식대수당(600천원): 매월 15만원의 중식대 보조금 중 비과세금액을 제외한 금액
3. 세액보전(40,431천원) 
 1,000만원 초과 업무용차량지원금액을 소득으로 귀속시킴에 따라
 증가한 제세금, 건강보험료 등을 Gross-up 방식에 의해 보전
4. 포상금(1,683천원)
 1) 상근임직원에게 지급된 복지포인트 과세금액(1,000천원)
 2) 장기근속포상규정에 따른 장기근속포상금품 (683천원)
5. 자녀학자금지원(10,446천원): 자녀학자금지원규정에 따른 자녀학자금 지원 금액

상여
800,000
직무발명보상규정에 의거하여 회사의 사업/기술, 노하우, 영업비밀보호 등에 
기여/유지한 공로에 따라 지급

주식매수선택권
 행사이익
-
-

기타 근로소득
46,516
업무용차량지원금액 중 1,000만원을 초과하는 금액

퇴직소득
-
-

기타소득
-
-

김성준
근로소득
급여
103,302
1. 기본급(58,333천원)
 미등기임원규정에 따라 담당직무, 회사기여도 등을 종합적으로 반영하여
 대표이사가 연기본급을 총 3.5억원으로 결정 하고 퇴사월(2020.02)까지 
 매월 29,166천원을 지급
2. 식대수당(100천원): 매월 15만원의 중식대 보조금 중 비과세금액을 제외한 금액
3. 세액보전(36,553천원)
 1) 1,000만원 초과 업무용차량지원금액을 소득으로 귀속시킴에 따라 증가한 제세금, 건강보험료,
 고용보험료 등을 Gross-up 방식에 의해 보전
 2) 퇴직임원처우지침에 따라 지급된 전별품 가액을 Gross-up 방식에 의해 보전
4. 포상금(8,316천원): 퇴직임원처우지침에 따라 지급된 전별품 가액

상여
-
-

주식매수선택권
 행사이익
-
-

기타 근로소득
428,408
임원퇴직소득한도초과액

퇴직소득
712,692
퇴직소득세법에 의한 임원퇴직금한도 내 금액

기타소득
-
-

김용일
근로소득
급여
86,123
1. 기본급(73,190천원)
 1) 미등기임원규정에 따라 담당직무, 회사기여도 등을 종합적으로 반영하여 대표이사가 연기본급을
 총 1.6억원으로 결정 하고 퇴사월(2020.02)까지 매월 13,333천원을 지급
 2) 대표이사의 결정에 따라 퇴직 후 고문으로 선임 하고 고문계약종료월(2020.06)까지 총 46,523
 천원을 지급
2. 세액보전(4,027천원)
 1) 1,000만원 초과 업무용차량지원금액을 소득으로 귀속시킴에 따라 증가한 제세금, 건강보험료,
 고용보험료 등을 Gross-up 방식에 의해 보전
 2) 퇴직임원처우지침에 따라 지급된 전별품 가액을 Gross-up 방식에 의해 보전
3. 포상금(5,500천원): 퇴직임원처우지침에 따라 지급된 전별품 가액
4. 자녀학자금지원(3,406천원): 자녀학자금지원규정에 따른 자녀학자금 지원 금액

상여
-
-

주식매수선택권
 행사이익
-
-

기타 근로소득
248,418
임원퇴직소득한도초과액

퇴직소득
598,392
퇴직소득세법에 의한 임원퇴직금한도 내 금액

기타소득
-
-

4.
주식매
수선택권의 부여 및 행사현황

해당사항이 없습니다.

Ⅷ. 계열회사 등에 관한 사항

1. 회사가 속해있는 기업집단

지배회사는 독점규제
및 공정거래에 관한 법률에 의해 OCI 주식회사 대표이사인 이우현을 동일인으로 하는 오씨아이 기업집단에
속해 있습
니다.
공
시서류제출일 전일 기준

소속 계열회사의 현황은
아래와 같습니다.

구분
회사명
업종
사업자등록번호
비고

상장
(4개)
OCI(주)
화합물 및 화학제품 제조
506-81-00069
유가증권시장 상장

(주)유니드
화합물 및 화학제품 제조
104-81-24846
유가증권시장 상장

SGC에너지(주)
열병합 발전
214-81-89700
유가증권시장 상장

SGC이테크건설(주)
종합 건설
214-81-89369
코스닥 상장

비상장
(14개)
(주)디씨알이
도시개발업 및 부동산 개발
121-81-90282
-

OCI-Ferro(주)
타일용 유약 제조 및 판매
104-81-67850
-

OCI SE(주)
증기 및 온수 공급, 열병합 발전
401-81-47852
-

OCI 스페셜티(주)
태양광산업 관련 소재 제조 및 판매
312-86-08587
-

OCI 정보통신(주)
정보시스템 개발, 운영
104-81-41995
-

OCI 파워(주)
태양광 발전, 발전부품 제조 및 판매
104-86-44532
-

비앤오바이오(주)
의약품 연구개발
209-86-01051
-

오씨아이드림(주)
고용알선 및 인력공급업
548-86-01432
-

행복도시태양광발전소(주)

태양광 발전소 건설, 관리 및 운영

144-81-11053
-

(주)유니드LED
사파이어 잉곳, 웨이퍼 제조업
104-86-34922
-

(주)유니드글로벌상사
도매 및 상품중개
104-81-29104
-

SGC디벨롭먼트(주)
부동산업
401-81-44627
-

SGC그린파워(주)
증기 및 온수공급, 발전전기업
401-81-56346
-

SGC솔루션(주)
비금속 광물제품 제조
430-87-10929
-

총 18개사

※ (주)쿼츠테크는 SGC에너지(주)(구 군장에너지(주))에 흡수 합병됨에 따라, 2020년 1월 21일 오씨아이기업집단에서 제외

2
. 계통도

공
시
서류제
출
일
전일 기준,

오씨아이 기업집단의 주요 계통도는 아래와 같습니다.

출자자
피출자자

OCI(주)

SGC솔루션(주)
SGC이테크건설(주)
SGC에너지(주)
(주)유니드글로벌상사
(주)유니드

OCI(주)
0.83%*
-
-
-
-
0.42%

OCI 스페셜티(주)
78.07%
-
-
-
-
-

OCI-Ferro(주)
50.00%
-
-
-
-
-

OCI 정보통신(주)
100.00%
-
-
-
-
-

(주)디씨알이
100.00%
-
-
-
-
-

OCI SE(주)
100.00%
-
-
-
-
-

OCI 파워(주)
100.00%
-
-
-
-
-

행복도시태양광발전소(주)
40.00%
-
-
-
-
-

비앤오바이오(주)
50.00%
-
-
-
-
-

오씨아이드림(주)
100.00%
-
-
-
-
-

(주)유니드
-
-
-
-
25.06%
1.78%*

(주)유니드LED
-
-
-
-
17.04%
69.00%

SGC솔루션(주)
-
-
-
100.00%
-
-

SGC디벨롭먼트(주)
-
-
-
100.00%
-
-

SGC이테크건설(주)
-
-
6.65%*
30.71%
-
7.32%

SGC에너지(주)
-
-
3.19%
0.37%*
-
5.58%

SGC그린파워(주)
-
-
-
95.00%
-
-

* 자사주식

3. 임원 겸직현황

공
시서류제출일 전일 기준,
지
배회사 임원의 겸직현황은 아래와 같습니다.

성명
회사명
직책
선임시기

이우현
OCI Enterprises Inc.

Director

2014.08

OCIM Sdn. Bhd.
Director
2017.05

비앤오바이오(주)
기타비상무이사
2018.07

(주)디씨알이
기타비상무이사
2020.03

김택중
OCIM Sdn. Bhd.
Director
2018.03

김원현

Shandong OCI - Jianyang Carbon Black Co., Ltd.

감사

2014.06

OCI China Co., Ltd.
감사
2014.11

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.
감사
2014.09

OCI (Wuxi) Solar Power Co., Ltd.
감사
2014.10

OCI Solar (China) Co., Ltd.
감사
2015.11

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd

감사
2016.04

OCI (Jiaxing) Solar Technology Co., Ltd.
감사
2015.01

오씨아이드림(주)
감사
2019.08

(주)디씨알이
감사
2020.03

OCI Enterprises Inc.
Director
2020.03

OCI Japan Co,. Ltd.
감사
2020.03

김유신

OCI Ja
pan
Co., Ltd.

이사
2018.12

OCI China Co., Ltd.
동사장
2018.12

김한승
Shandong OCI Co., Ltd.
동사장
2019.11

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd
동사
2020.03

성광현

OCI 정
보
통
신(주)

기타비상무이사
2020.03

오씨아이드림(주)
대표이사
2020.03

주정용
OCI 스페셜티(주)
기타비상무이사
2020.03

OCIM Sdn.Bhd.
Director
2020.03

최수진
비앤오바이오(주)
기타비상무이사
2018.07

OCI Investments Corp.
Director
2019.05

황세연
Shandong OCI - Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
동사
2018.12

Philko Peroxide Corp.
이사
2019.03

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.
동사장
2020.03

OCI Vietnam Co., Ltd.
Member
2020.03

이제영
OCI SE(주)
감사
2020.03

OCI 스페셜티(주)
감사
2020.03

OCI 파워(주)
감사
2020.03

OCI-Ferro(주)
감사
2020.03

OCI 정보통신(주)
감사
2020.03

비앤오바이오(주).
감사
2020.03

이수미
(주)디씨알이
기타비상무이사
2021.03

OCI 정보통신(주)
기타비상무이사
2021.03

OCI SE(주)
기타비상무이사
2021.03

OCI 파워(주)
기타비상무이사
2021.03

OCI Investments Corp.
Director
2021.03

OCI Enterprises Inc.
Director
2021.03

OCI 스페셜티(주)
기타비상무이사
2021.03

OCIM Sdn. Bhd.
Director
2021.03

OCI China Co., Ltd.
동사
2020.03

※ 상기 임원들은 모두 겸직대상 회사에 비상근 재직 중

4. 타법인 출자 현황

공
시
서류

작
성기준일 현재,

지배회사 기준의 타법인 출자 현황은 아래의 표와 같습니다.

(기준일 :
2020년 12월 31일
)
(단위 : 백만원, 주, %)

법인명
최초취득일자
출자
목적
최초
취득
금액
기초잔액
증가(감소)
기말잔액
최근사업연도
재무현황(*1)

수량
지분율
장부
가액
취득(처분)
평가
손익
수량
지분율
장부
가액
총자산
당기
순손익

수량
금액

(주)OCI-Ferro
2002년 1월 1일
경영참여등
3,437
167,166
50.00
5,326
-
-
-
167,166
50.00
5,326
20,447
(1,070)

OCI Vietnam Co., Ltd.
1993년 10월 6일
경영참여등
791
-
100.00
4,938
-
-
-
-
100.00
4,938
11,006
979

OCI Enterprise Inc. (*2)
1991년 1월 1일
경영참여등
45,119
225,450
100.00
249,177
-
-
-
225,450
100.00
249,177
563,167
(6,575)

(주)디씨알이
2008년 5월 1일
경영참여등
756,797
20,029,818
100.00
582,753
-
-
-
20,029,818
100.00
582,753
1,359,752
(31,957)

OCI 스페셜티(주) (*2)(*8)
2009년 7월 20일
경영참여등
9,156
149,880,914
78.07
17,007
-
-
(847)
149,880,914
78.07
16,160
53,575
(7,613)

OCI China Co.,Ltd (*2)(*9)
2011년 10월 14일
경영참여등
9,282
-
100.00
110,582
-
-
(17,161)
-
100.00
93,421
220,707
(27,485)

OCI정보통신(주)
1997년 7월 21일
경영참여등
500
200,000
100.00
1,000
-
-
-
200,000
100.00
1,000
5,247
1,555

OCI Japan Co., Ltd.
2011년 7월 15일
경영참여등
1,068
7,999
99.99
1,068
-
-
-
7,999
99.99
1,068
1,653
167

OCI SE(주)
2012년 7월 26일
경영참여등
950
27,880,000
100.00
139,536
-
-
-
27,880,000
100.00
139,536
554,164
2,980

OCI 파워(주)
(*2)

2012년 10월 19일
경영참여등
50
3,622,000
100.00
18,110
-
-
-
3,622,000
100.00
18,110
39,849
4,898

OCI Global Ltd. (*2)
2013년 12월 2일
경영참여등
1,694
137,170,160
100.00
20,374
-
-
-
137,170,160
100.00
20,374
27,672
544

행복도시태양광발전소주식회사
2013년 11월 27일
경영참여등
132
55,360
40.00
277
-
-
-
55,360
40.00
277
2,483
47

현대오씨아이㈜
2016년 2월 17일
경영참여등
50,960
10,192,000
49.00
50,960
-
-
-
10,192,000
49.00
50,960
304,124
23,912

OCIM Sdn. Bhd.
2016년 10월 7일
경영참여등
26,448
512,356,839
100.00
194,834
-
-
-
512,356,839
100.00
194,834
408,187
(42,902)

비앤오바이오 주식회사
2018년 7월 25일
경영참여등
250
174,000
50.00
870
-
-
-
174,000
50.00
870
1,494
(163)

Philko Peroxide Corporation (*2)
1993년 10월 28일
경영참여등
298
397,598
40.00
298
-
-
-
397,598
40.00
298
6,348
550

오씨아이드림 주식회사
2019년 8월 8일
경영참여등
500
100,000
100.00
500
-
-
-
100,000
100.00
500
572
(2)

(주)에스엔바이오사이언스
2019년 1월 14일
사업관련
5,000
95,419
26.25
5,000
-
-
-
95,419
25.19
5,000
4,640
(2,877)

주식회사 피앤오케미칼 (*3)
2020년 7월 2일
경영참여등
14,700
-
-
-
2,940,000
14,700
-
2,940,000
49.00
14,700
-
-

시너지 바이오 헬스케어 벤처펀드
2019년 5월 16일
사업관련
503
900
10.00
902
1,200
1,200
-
2,100
10.00
2,102
9,026
(728)

부광약품(주)(*2)
(*4)

2018년 5월 30일
사업관련
42,852
1,964,021
3.09
28,184
(1,948,021)
(27,954)
220
16,000
0.02
450
388,535
(7,435)

(주)넥솔론 (*5)
2015년 2월 11일
사업관련
13,857
18,377,326
11.40
-
-
-
-
18,377,326
11.40
-
367,394
3

Sun Technology Asset
 Switzerland AG
2014년 12월 31일
사업관련
1,434
3,474,549
6.95
855
-
(476)
-
3,474,549
6.95
379
12,504
(66)

영진약품(주) (*4)
2011년 8월 29일
단순투자
237
11,925
0.01
79
-
-
17
11,925
0.01
96
200,446
5,030

(주)전남드래곤즈
1994년 10월 31일
단순투자
60
12,000
8.00
60
-
-
-
12,000
8.00
60
2,100
(1,220)

Eos Energy Storage, LLC.
(*6)

2015년 5월 15일
사업관련
1,090
905,469
-
-
(905,469)
-
-
-
-
-
20,765
(21,156)

Eos Energy Enterprises, Inc.
(*6)(*7)

2020년 11월 13일

사업관련

-
-
-
-
115,276
2,614
-
115,276
0.23
2,614
-
-

합계
-
-
1,432,690
202,986
(9,916)
(17,771)

1,405,003

※ 기초 또는 기말 현재, 해당 법인에 대한 출자비율이 5%를 초과하거나 장부가액이 1억원을 초과하는 법인에 대하여 기재

※
최근사업연도 재무현황 중 해외법인의 재무현황의 경우, 2019년 기말환율 및 평균환율로 총자산, 당기순이익이 각각 환산된 금액임

(*1)
각 법인간 결산 일정으로 인해 최근 사업연도 자료의 확보가 곤란하여 2019년도 말 기준으로 총자산 및 당기순손익을 기재

(*2) 연결재무제표 금액 기준

(*3) 당기에 신규 설립 취득하였습니다.

(*4) 유가증권시장 상장 법인
(*5
) 해당 기업은 2017년 중 유가증권시장상장규정 제 48조 및 제9조에 의하여 상장폐지되었고, 2017년 중 전액자본잠식이 발생하여 취득원가인 13,927,766천원을 전액 손상차손으로 인식하였고, 현재 파산절차 진행 중, 최근 사업연도 재무현황 2019.12.31 기준

(*6
) Eos Energy Storage LLC가 흡수합병되면서 나스닥에 상장한 Eos Energy Enterprises, Inc.의 주식을 배정받았고, 공시서류작성기준일 현재 인수절차를 진행 중

(*7
)
나스닥 상장 법인

(*8) 순자산가액이 취득원가보다 낮은 회사에 대한 손상징후를 검토하였고, 순자산가액이 하락한 OCI 스페셜티(주) 주식에 대해 당기 중 847백만원의 손상차손을 인식하였습니다.
(*9) 순자산가액이 취득원가보다 낮은 회사에 대한 손상징후를 검토하였고, 순자산가액이 하락한 OCI China Co., Ltd. 주식에 대해 당기 중 17,160백만원의 손상차손을 인식하였습니다.

Ⅸ. 이해관계자와의 거래내용

본 항목은 모두 지
배회사의 별도재무제표를 기준으로 작성하였으며,
당기는 2020년
(기초 : 1
월 1일, 기말 :
12월 31일), 전기는 2019년(기초 : 1월 1일,

기말 : 12월 31일)입니다.

1
. 특수관계자 현황

구 분
회사명

종속기업
OCI Enterprises Inc., OCI Peroxygens LLC, OCI Alabama LLC,
OCI Energy LLC, OCI Solar Power LLC, Mission Solar Energy LLC,
OCI ALAMO 1 LLC, OCI ALAMO 2 LLC, Cornerstone Power Holmdel LLC,
OCI Solar San Antonio LLC, OCI Solar San Antonio 2 LLC, ERCAM Trackers LLC,
OCI Solar Lavonia LLC, OCI Construction LLC, OCI Development Holding Corporation,
OCI San Antonio Crown LLC (구, OCI San Antonio Corona LLC),
OCI Crown LLC (구, OCI Corona LLC),
OCI Bio Investments LLC, OCI San Antonio Sunshiner LLC,
OCI San Antonio Sol LLC, OCI Investments Corp., OCI Sol LLC, OCI Sunshiner LLC,
OCI Bio Investments II LLC, OCI San Antonio Sunray LLC, OCI Sunray LLC,
OCI San Antonio LoneSun LLC, OCI LoneSun LLC,
OCI San Antonio Comanche Solar LLC, OCI Comanche Solar LLC,
OCI San Antonio Stillhouse Solar LLC, OCI Stillhouse Solar LLC,
OCI Vietnam Co., Ltd., (주)디씨알이, OCI스페셜티(주), ELPION Silicon Sdn. Bhd.,
OCI정보통신(주), OCI Japan Co., Ltd., OCI China Co.,Ltd.,
Tangshan OCI Chemical Co., Ltd., Shandong OCI Co., Ltd.,
Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd., Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.,
OCI Global Ltd., OCI Solar(China) Co., Ltd.,
OCI (Wuxi) Solar Power Co., Ltd., OCI (Jiaxing) Solar Technology Co., Ltd.,
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.,
Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.,
OCI SE(주), OCI 파워(주), OCIM Sdn. Bhd., 오씨아이드림(주)

관계기업 및 
공동기업
(주)OCI-Ferro, 행복도시태양광발전소(주), 현대오씨아이(주),
Sun Action Trackers LLC, 비앤오바이오(주), (주)에스엔바이오사이언스,
Philko Peroxide Corporation, Philko-Chem Logistics, Inc., (주)피앤오케미칼

기타특수관계자(주1)
(주)유니드글로벌상사, (주)유니드, (주)유니드엘이디

기타특수관계자
(주1,2)
SGC에너지(주), SGC이테크건설(주), SGC솔루션(주), 
SGC그린파워(주), SGC디벨롭먼트(주)

(주1)

기타특수관계자는 한국채택국제회계기준 제1024호문단 9 에서 정의하는 특수관계자에는 해당하지 않으나, 공정거래위원회가 지정한 대규모기업집단 소속회사간의 거래는 특수관계자간 거래내역으로 주석공시하는 것이 타당하다는 증권선물위원회의 의결사항에 따라 공시하고 있습니다.

(주2)
당기 중 분할합병으로 인하여 기존의 기타특수관계자가 다음과 같이 변경되었습니다.
(주)이테크건설은 SGC이테크건설(주)으로 사명을 변경하였고, 군장에너지(주)는 구,삼광글라스(주)에 흡수합병되어 소멸되었고, SGC솔루션(주)는 구,삼광글라스에서 물적분할되어 신규 설립되었고, 구,삼광글라스(주)는 군장에너지(주) 및 (주)이테크건설의 투자부문을 흡수합병하고 SGC에너지(주)로 사명을 변경하였고, 에스엠지에너지(주)는 SGC그린파워(주)로 사명을 변경하였고, 에스지개발(주)는 SGC디벨롭먼트(주)로 사명을 변경하였습니다.

2. 대
주주등에 대한 신용공여 등

가. 대여금 및 차입금 내역

- 대여금

(당기)

(단위:천원)

특수관계자명

계정과목

기초

증가

감소

기말

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.
장기대여금
10,512,824
-
(3,027,384)
7,485,440

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금
1,126,893
1,058,960
(1,126,895)
1,058,958

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금
4,874,208
-
(1,352,809)
3,521,399

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금
378,022
355,232
(378,022)
355,232

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금
2,173,625
-
(486,273)
1,687,352

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
장기대여금
13,938,734
6,654,886
(20,593,620)
-

OCIM Sdn. Bhd.
장기대여금
34,734,000
-
(2,094,000)
32,640,000

OCI China Co., Ltd.
장기대여금
-
22,304,000
-
22,304,000

합 계
67,738,306
30,373,078
(29,059,003)
69,052,381

(전기)

(단위:천원)

특수관계자명

계정과목

기초

증가

감소

기말

(주)디씨알이
단기대여금
-
8,000,000
(8,000,000)
-

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.
단기대여금
10,152,348
-
(10,152,348)
-

Tangshan OCI Chemical Co., Ltd.
장기대여금
-
10,512,824
-
10,512,824

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금
1,088,253
1,126,894
(1,088,254)
1,126,893

Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금
5,795,329
205,773
(1,126,894)
4,874,208

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
단기대여금
365,060
378,022
(365,060)
378,022

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
장기대여금
2,464,153
87,494
(378,022)
2,173,625

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
단기대여금
9,130,836
4,807,898
(13,938,734)
-

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
장기대여금
-
13,938,734
-
13,938,734

OCIM Sdn. Bhd.
장기대여금
-
34,734,000
-
34,734,000

합 계
28,995,979
49,700,557
(10,958,230)
67,738,306

- 차입금

(당기)

(단위:천원)

특수관계자명

계정과목

기초

증가

감소

기말

OCI Enterprises Inc.(주1)
장기차입금
-
54,400,000
-
54,400,000

(주1)

지
배
회사가 OCI Enterprises Inc.와 체결한 차입금 계약의 한도는 USD 100,000,000입니다.

전기

중
특수관계자와의 거래에서 발생한 차입금이 없습니다.

나. 담보제공자산
및 지급보증, 이행보증내역

-
담보제공자산

당기말

현재
당사의
유형자산

중 일부
는
장ㆍ단기 차입금 약정으로 각각 원화

472,000,000
천원 및 미화

275,990
천불
을 채권최고한도액으로 하여 한국산업은행, 수출입은행 및 농협은행에 담보로 제공되었
습니다.
그리고 당사의 장기금융상품의 일부인 정기예금 40,000,000천원이 장기차입금 약정으로 OCBC Bank에 담보로 제공되었습니다.
또한, 종속기업 OCI SE(주) 및 관계기업 행복도시태양광발전소(주)의 차입금 관련하여 OCI SE(주) 및 행복도시태양광발전소(주)의 투자주식 전체에 대하여 질권이 설정되어 있으며, 당사의 OCIM Sdn. Bhd. 주식취득을 위한
차입금과 관련하여 OCIM Sdn. Bhd.의 투자주식 전체에 대하여 질권이 설정되어 있습니다.

당사의 농업용수 설비를 시공한 공사업체가 당사에 청구할 공사채권을 한국산업은행에게 양도함에 따라 해당 구축물 및 기계장치는 한국산업은행에 양도담보 (담보한도 13,309백만원)로 제공되었습니다.

- 지급보증

당기말 및 전기말 현재 지배회사가 종속
기업에 제공한 지급보증내역은 아래와 같습니다.

회사명
지급보증기관
외화단위
2020.12.31.
2019.12.31.
내 용

Shandong OCI Co., Ltd.
SC Bank China
CNY
67,200,000
53,000,000
외화지급보증

OCI Solar Power LLC (주1)
Alamo6 Solar
Holdings, LLC
USD
386,966,362
386,966,362
계약이행보증

OCI Solar Power LLC (주2)
BHES Pearl Solar Holdings, LLC
USD
90,379,535
90,379,535
계약이행보증

OCIM Sdn. Bhd. (주3)
Syarikat Sesco 
Berhad
MYR
2,055,233,123
2,419,363,838
계약이행보증

OCIM Sdn. Bhd.
The Export-Import Bank of Korea
USD
40,000,000
40,000,000
외화지급보증

OCIM Sdn. Bhd.
SC Bank Malaysia
USD
22,110,000
-
외화지급보증

(주1)

당사의 미국 내 자회사인 OCI Solar Power LLC가 그 100% 자회사인 OCI Solar San Antonio 6 LLC 매각과 관련하여, 당사의 100% 자회사이자 미국 내 지주회사인 OCI Enterprises Inc.와 당사가 연대보증인으로서 계약 이행을 보증하는 건입니다.

(주2)

당사의 미국 내 자회사인 OCI Solar Power LLC가 그 100% 자회사인 OCI Solar TRE Holding LLC 매각과 관련하여, 당사의 100% 자회사이자 미국 내 지주회사인 OCI Enterprises Inc.와 당사가 연대보증인으로서 계약 이행을 보증하는 건입니다.

(주3)

당사는 OCIM Sdn. Bhd.가 현지의 전기공급회사와 체결한 전기공급계약에 대해서 계약이행보증을 하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 당사의 금융 및 영업거래와 관련하여 당사가 제공받은 지급보증의 내용은 아래와 같습니다.

(단위: 천원,외화단위:USD)

지급보증기관
통화
2020.12.31.
2019.12.31.
내 용

서울보증보험
KRW
1,505,154
2,004,735
계약이행보증

농협은행
KRW
1,500,000
2,500,000
관세관련

신한은행
USD
20,000,000
-
Stanby L/C

다
. 출자 및 출자지분 처분내역

- 종속기업, 관계기업 및 공동기업 주식의 현황

(당기말)

(단위: 천원)

회사명

2
020.12.31.

주식수
지분율 (%)
취득원가
순자산가액
장부가액
시장가격

(주)OCI-Ferro
167,166
50.00
3,437,203
7,522,729
5,325,780
-

OCI Vietnam Co., Ltd.
-
100.00
5,416,280
4,054,477
4,938,742
-

OCI Enterprises Inc.
225,450
100.00
258,508,715
448,939,646
249,176,990
-

OCIM Sdn. Bhd.
512,356,839
100.00
194,833,979
230,078,770
194,833,979
-

현대오씨아이㈜
10,192,000
49.00
50,960,000
81,408,673
50,960,000
-

(주)디씨알이 (주1)
20,029,818
100.00
582,807,040
1,074,939,295
582,753,026
-

OCI스페셜티(주) (주2)
149,880,914
78.07
133,936,499
14,330,969

16,160,611

-

OCI정보통신(주)
200,000
100.00
1,000,000
3,492,693
1,000,000
-

OCI Japan Co., Ltd.
7,999
99.99
1,068,050
1,505,306
1,068,050
-

OCI China Co., Ltd. (주3)
-
100.00
138,261,959
86,006,741
93,421,712
-

OCI SE(주)
27,880,000
100.00
139,536,000
169,912,321
139,536,000
-

OCI 파워(주)
3,622,000
100.00
18,110,000
27,239,823
18,110,000
-

OCI Global Ltd.
137,170,160
100.00
20,374,657
18,248,770
20,374,657
-

행복도시태양광발전소(주)
55,360
40.00
276,800
297,575
276,800
-

비앤오바이오(주)
174,000
50.00
870,000
671,334
870,000
-

(주)에스엔바이오사이언스 (주4)
95,419
25.19
4,999,956
(326,063)
4,999,956
-

오씨아이드림 주식회사
100,000
100.00
500,000
504,132
500,000
-

Philko Peroxide Corporation
397,598
40.00
297,622
2,124,508
297,622
-

주식회사 피앤오케미칼 (주5)
2,940,000
49.00
14,700,000
14,535,150
14,700,000
-

합 계
1,569,894,760
2,185,486,849

1,399,303,925

(주1)

(주)디씨알이의 취득원가와 순자산가액의 차이 492,132백만원은 내부미실현손익으로 제거된 분할이익
756,743백만원 및 원가법 평가로 인하여 미반영된 누적손실 264,611백만원으로 구성되어 있습니다.

(주2)

순자산가액이 취득원가보다 낮은 회사에 대한 손상징후를 검토하였고, 순자산가액이 하락한 OCI스페셜티(주) 주식에 대해 당기 중
847
백만원
의
손상차손을 인식하였습니다.

(주3)
순자산가액이 취득원가보다 낮은 회사에 대한 손상징후를 검토하였고, 순자산가액이 하락한 OCI China Co., Ltd.주식에 대해 당기 중 17,160백만원의 손상차손을 인식하였습니다.

(주4)
당기 중 (주)에스엔바이오사이언스가 보통주를 발행하여 지분율이 기존 26.25%에서 25.19%로 감소하였습니다.

(주5)
당기 중 주식회사 피앤오케미칼의 지분 49%를 취득하였습니다.

(전기말)

(단위: 천원)

회사명

2
019.12.31.

주식수
지분율 (%)
취득원가
순자산가액
장부가액
시장가격

(주)OCI-Ferro
167,166
50.00
3,437,203
8,452,735
5,325,780
-

OCI Vietnam Co., Ltd.
-
100.00
5,416,280
4,788,663
4,938,742
-

OCI Enterprises Inc.
225,450
100.00
258,508,715
459,990,757
249,176,990
-

OCIM Sdn. Bhd.
512,356,839
100.00
194,833,979
234,414,035
194,833,979
-

현대오씨아이㈜
10,192,000
49.00
50,960,000
67,485,434
50,960,000
-

(주)디씨알이 (주1)
20,029,818
100.00
582,807,040
1,072,915,821
582,753,026
-

OCI스페셜티(주) (주2)
149,880,914
78.07
133,936,499
17,189,152
17,007,682
-

OCI정보통신(주)
200,000
100.00
1,000,000
3,073,167
1,000,000
-

OCI Japan Co., Ltd.
7,999
99.99
1,068,050
1,390,324
1,068,050
-

OCI China Co., Ltd. (주3)
-
100.00
138,261,959
101,421,464
110,582,214
-

OCI SE(주)
27,880,000
100.00
139,536,000
184,506,400
139,536,000
-

OCI 파워(주)
3,622,000
100.00
18,110,000
23,069,340
18,110,000
-

OCI Global Ltd.
137,170,160
100.00
20,374,657
16,942,128
20,374,657
-

행복도시태양광발전소(주)
55,360
40.00
276,800
304,246
276,800
-

비앤오바이오(주)
174,000
50.00
870,000
744,322
870,000
-

(주)에스엔바이오사이언스
95,419
26.25
4,999,956
1,104,432
4,999,956
-

오씨아이드림 주식회사
100,000
100.00
500,000
498,104
500,000
-

Philko Peroxide Corporation
397,598
40.00
297,622
2,401,383
297,622
-

합 계
1,555,194,760
2,200,691,907
1,402,611,498

(주1)

(주)디씨알이의 취득원가와 순자산가액의 차이 490,109백만원은 내부미실현손익으로 제거된 분할이익
756,743백만원 및 원가법 평가로 인하여 미반영된 누적손실 266,634백만원으로 구성되어 있습니다.

(주2)

순자산가액이 취득원가보다 낮은 회사에 대한 손상을 검토하였고, 순자산가액이 하락한 OCI스페셜티(주)에 대해 주식손상을 검토하여 당기 중
5,
937백만원의
손상차손을 인식하였습니다.

(주3)
순자산가액이 취득원가보다 낮은 회사에 대한 손상을검토하였고, 순자산가액이 하락한 OCI China Co., Ltd.에 대해 주식손상을 검토하여 당기 중 24,778백만원의 손상차손을 인식하였습니다.

- 종속기업, 관계기업 및 공동기업 주식 등의 변동 내역

(단위:천원)

회사명
2020.1.1.~ 2020.12.31.
2019.1.1.~ 2019.12.31.

DCC(Shanghai) Co., Ltd. (주1)
-
(2,950,450)

OCI China Co., Ltd.(주1)
-
2,950,450

OCI 파워㈜ (주2)
-
14,000,000

비앤오바이오 주식회사(주2)
-
620,000

(주)에스엔바이오사이언스(주3)
-
4,999,956

오씨아이드림 주식회사(주4)
-
500,000

Philko Peroxide Corporation(주5)
-
297,622

주식회사 피앤오케미칼 (주6)
14,700,000
-

합 계
14,700,000
20,417,578

(주1)
전기 중 DCC(Shanghai) Co., Ltd.는 OCI China Co., Ltd.에 흡수합병되어 소멸되었습니다.

(주2)
전기 중 현금출자로 인한 취득입니다.

(주3)
전기 중 당사는 (주)에스엔바이오사이언스의 지분 26.25%를 취득하였습니다.

(주4)
전기 중 오씨아이드림 주식회사의 지분 100%를 취득하였습니다.

(주5)
전기 중 Philko Peroxide Corporation를 관계기업투자주식으로 편입하였습니다.

(주6)
당기 중 주식회사 피앤오케미칼의 지분 49%를 취득하였습니다.

- 특수관계자와의 지분거래내역

(단위: 천원)

구 분
거래상대방
거래내역
2020.1.1. ~ 2020.12.31.
2019.1.1. ~ 2019.12.31.

유상증자 및
출자
OCI파워(주)
현금출자
-
14,000,000

(주)에스엔바이오사이언스
현금출자
-
4,999,956

비앤오바이오(주)
현금출자
-
620,000

오씨아이드림(주)
현금출자
-
500,000

(주)피앤오케미칼
현금출자
14,700,000
-

합 계
14,700,000
20,119,956

라. 자금보충약정

(단위: 천원)

회사명
지급보증기관
2020.12.31.
2019.12.31.
내 용

(주)디씨알이
한국투자증권 등
175,000,000
190,000,000
자금보충약정

OCI스페셜티(주)
신한캐피탈
10,000,000
10,000,000
자금보충약정

현대오씨아이(주)
한국산업은행 등
160,000,000
160,000,000
자금보충약정

OCI SE(주)
한국산업은행
10,000,000
10,000,000
자금보충약정

3. 대주주와의 자산양수도

해당사항이 없습니다.

4. 대주주와의 영업거래

가.
수익 거래 등

(당기)

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2020.1.1.~ 2020.12.31.

매출
배당금수익
기타수익
합계

종속기업
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
-
-
272,689
272,689

OCI Vietnam Co., Ltd.
177,250
320,025
9,329
506,604

(주)디씨알이
63,006
-
-
63,006

Shandong OCI Co.,Ltd.
1,748,975
-
14,376
1,763,351

OCI스페셜티(주)
22,144
-
700
22,844

OCI정보통신(주)
394,730
700,000
-
1,094,730

Tangshan OCI Chemical Co.,Ltd.
87,742
-
486,681
574,423

OCI SE(주)
14,124,420
8,001,560
11,797
22,137,777

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
-
-
123,915
123,915

OCIM Sdn. Bhd.
13,829,019
-
2,838,155
16,667,174

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
-
-
832,072
832,072

OCI China Co.,Ltd.
16,697
-
70,273
86,970

OCI 파워(주)
300,083
-
-
300,083

오씨아이드림(주)
208,079
-
-
208,079

관계기업 및 
공동기업
(주)OCI-Ferro
5,000
250,749
791
256,540

현대오씨아이(주)
11,530,906
-
-
11,530,906

Philko Peroxide Corporation
1,791,642
285,000
2,379
2,079,021

Philko-Chem Logistics, Inc.
422,581
-
-
422,581

비앤오바이오(주)
26,184
-
-
26,184

(주)피앤오케미칼
1,767,572
-
9,479,511
11,247,083

기타
특수관계자
삼광글라스(주)
4,362,138
-
-
4,362,138

(주)유니드글로벌상사 (주1)
102,594,698
-
-
102,594,698

(주)이테크건설
4,137
-
-
4,137

군장에너지(주)
7,197
-
1,978,137
1,985,334

(주)유니드
2,010
-
-
2,010

SGC솔루션(주)
791,705
-
-
791,705

SGC이테크건설(주)
827
-
-
827

SGC에너지(주)
-
-
425,280
425,280

합 계
154,278,742
9,557,334
16,546,085
180,382,161

(주1)

당사는 한국채택국제회계기준 제1115호의 '본인 대 대리인의 고려사항'에 따라 (주)유니드글로벌상사와의 매출을 순액으로 인식하고 있으나, 동 주석의 주요거래 내역은 총액으로 표시하고 있습니다.

(전기)

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2019.1.1.~ 2019.12.31.

매출
배당금수익
기타수익
합계

종속기업
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
-
-
328,945
328,945

Mission Solar Energy LLC
-
-
5,500
5,500

OCI Vietnam Co., Ltd.
531,633
-
27,981
559,614

(주)디씨알이
-
-
20,515
20,515

Shandong OCI Co.,Ltd.
-
-
25,374
25,374

OCI스페셜티(주)
1,871,081
-
-
1,871,081

OCI정보통신(주)
400,019
1,500,000
-
1,900,019

Tangshan OCI Chemical Co.,Ltd.
126,906
-
490,451
617,357

OCI SE(주)
22,670,702
11,152,000
10,038
33,832,740

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
-
-
138,399
138,399

OCIM Sdn. Bhd.
5,984,073
-
2,521,449
8,505,522

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
-
-
440,993
440,993

OCI China Co., Ltd.
21,268
-
-
21,268

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
345,492
-
-
345,492

OCI 파워(주)
96,413
-
-
96,413

오씨아이드림 주식회사
19,027
-
-
19,027

관계기업 및 
공동기업
(주)OCI-Ferro
-
83,583
-
83,583

현대오씨아이(주)
8,322,764
-
-
8,322,764

Philko Peroxide Corporation
2,699,532
112,712
-
2,812,244

Philko-Chem Logistics, Inc.
344,132
-
-
344,132

비앤오바이오(주)
26,184
-
-
26,184

기타
특수관계자
삼광글라스(주)
5,194,058
-
-
5,194,058

(주)유니드글로벌상사(주1)
119,152,263
-
-
119,152,263

(주)유니드
52,827
-
-
52,827

(주)이테크건설
4,965
-
10,685
15,650

군장에너지(주)
7,645
-
5,197,264
5,204,909

합 계
167,870,984
12,848,295
9,217,594
189,936,873

(주1)

당사는 한국채택국제회계기준 제1115호의 '본인 대 대리인의 고려사항'에 따라 (주)유니드글로벌상사와의 매출을 순액으로 인식하고 있으나, 동 주석의 주요거래 내역은 총액으로 표시하고 있습니다.

나.
비용 거래 등

(당기)

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2020.1.1.~ 2020.12.31.

상품, 원재료매입 등
기타비용
합계

종속기업
(주)디씨알이
-
352,566
352,566

OCI Enterprises Inc.
-
1,166,787
1,166,787

OCI Alabama LLC
12,651
-
12,651

Shandong OCI Co.,Ltd.
27,095,057
-
27,095,057

OCI스페셜티(주)
1,244,226
1,432,744
2,676,970

OCI정보통신(주)
-
6,905,427
6,905,427

OCIM Sdn. Bhd..
1,475,686
-
1,475,686

OCI China Co., Ltd.
-
1,922,294
1,922,294

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
30,444,376
-
30,444,376

OCI Japan Co., Ltd.
-
1,122,886
1,122,886

OCI 파워(주)
-
60,845
60,845

오씨아이드림(주)
-
1,466,456
1,466,456

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
11,630,566
-
11,630,566

기타
특수관계자
(주)유니드글로벌상사
17,073,244
-
17,073,244

(주)유니드
1,811,627
-
1,811,627

군장에너지(주)
-
23,028,553
23,028,553

삼광글라스(주)
-
680
680

SGC솔루션(주)
-
1,350
1,350

SGC에너지(주)
-
4,281,543
4,281,543

합 계
90,787,433

41,742,131

132,529,564

(전기)

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2019.1.1.~ 2019.12.31.

상품, 원재료매입 등
기타비용
합계

종속기업
(주)디씨알이
-
523,877
523,877

Shandong OCI Co.,Ltd.
39,356,247
-
39,356,247

OCI스페셜티(주)
12,139,226
527,914
12,667,140

OCI정보통신(주)
-
7,142,044
7,142,044

OCIM Sdn. Bhd.
7,194,964
-
7,194,964

OCI China Co., Ltd.
-
2,289,321
2,289,321

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
42,135,831
-
42,135,831

OCI Japan Co., Ltd.
-
1,214,921
1,214,921

OCI 파워(주)
-
2,564,800
2,564,800

오씨아이드림 주식회사
-
301,818
301,818

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
26,906,520
-
26,906,520

기타
특수관계자
삼광글라스(주)
-
101,410
101,410

(주)유니드글로벌상사
12,169,638
-
12,169,638

(주)유니드
2,432,887
-
2,432,887

군장에너지(주)
-
55,083,435
55,083,435

합 계
142,335,313
69,749,540
212,084,853

다. 거래에서 발생한 채권 등

(
당기말)

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2020.12.31.

매출채권
기타채권
합계

종속기업
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
-
4,615,766
4,615,766

(주)디씨알이
9,042
-
9,042

OCI Vietnam Co., Ltd.
59,463
3,130
62,593

Shandong OCI Co.,Ltd.
-
1,453
1,453

OCI스페셜티(주)
-
801
801

OCI정보통신(주)
3,386
-
3,386

Tangshan OCI Chemical Co.,Ltd.
395,921
7,622,835
8,018,756

OCI SE(주)
193,859
-
193,859

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
-
2,045,364
2,045,364

OCIM Sdn. Bhd.
3,020,000
33,212,420
36,232,420

OCI China Co., Ltd.
-
22,374,273
22,374,273

오씨아이드림(주)
1,099
-
1,099

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
666,555
-
666,555

Philko Peroxide Corporation
388,057
-
388,057

Philko-Chem Logistics, Inc.
53,856
-
53,856

비앤오바이오(주)
2,400
-
2,400

(주)피앤오케미칼
131,901
-
131,901

기타
특수관계자
SGC솔루션㈜
1,308,734
-
1,308,734

(주)유니드글로벌상사
20,314,201
-
20,314,201

SGC이테크건설(주)
455
-
455

SGC에너지(주)
-
234,234
234,234

합 계
26,548,929
70,110,276
96,659,205

(전기말)

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2019.12.31.

매출채권
기타채권
합계

종속기업
Huaian Hongya New Energy Development Co., Ltd.
-
6,046,903
6,046,903

OCI Vietnam Co., Ltd.
89,735
4,723
94,458

Shandong OCI Co.,Ltd.
-
2,113
2,113

OCI스페셜티(주)
-
2,090
2,090

OCI정보통신(주)
4,399
-
4,399

Tangshan OCI Chemical Co.,Ltd.
327,950
10,662,612
10,990,562

OCI SE(주)
554,227
2,585
556,812

Longkou Huazhun New Energy Development Co., Ltd.
-
2,555,840
2,555,840

OCIM Sdn. Bhd.
354,509
34,925,602
35,280,111

Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
-
13,997,851
13,997,851

오씨아이드림 주식회사
499
-
499

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
666,242
-
666,242

Philko Peroxide Corporation
177,560
-
177,560

Philko-Chem Logistics, Inc.
130,253
-
130,253

비앤오바이오(주)
2,400
-
2,400

기타
특수관계자
삼광글라스(주)
1,303,504
-
1,303,504

(주)유니드글로벌상사
12,226,937
116,012
12,342,949

(주)유니드
4,161
-
4,161

(주)이테크건설
455
-
455

군장에너지(주)
-
496,813
496,813

합 계
15,842,831
68,813,144
84,655,975

라. 거래에서 발생한 채무 등

(당기말)

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2020.12.31.

매입채무
기타채무
합계

종속기업
(주)디씨알이
-
13,328
13,328

OCI Enterprises Inc.
-
55,566,200
55,566,200

Shandong OCI Co.,Ltd.
9,835,750
-
9,835,750

OCI스페셜티(주)
111,245
218,764
330,009

OCI정보통신(주)
-
1,132,132
1,132,132

OCI China Co., Ltd.
-
546,402
546,402

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
7,197,770
-
7,197,770

OCI Japan Co., Ltd.
-
86,431
86,431

OCI 파워(주)
-
179,521
179,521

오씨아이드림(주)
-
189,275
189,275

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
23,146,732
30,381
23,177,113

기타특수관계자
SGC솔루션(주)
-
1,350
1,350

(주)유니드글로벌상사
6,095,967
148,440
6,244,407

(주)유니드
364,808
-
364,808

SGC에너지(주)
-
2,340,160
2,340,160

합 계
46,752,272
60,452,384
107,204,656

(전기말)

(단위: 천원)

구 분
회사의 명칭
2019.12.31.

매입채무
기타채무
합계

종속기업
(주)디씨알이
-
23,393
23,393

Shandong OCI Co.,Ltd.
6,503,851
-
6,503,851

OCI스페셜티(주)
1,487,245
202,314
1,689,559

OCI정보통신(주)
-
1,732,846
1,732,846

OCI China Co., Ltd.
-
827,852
827,852

Ma Steel OCI Chemical Co., Ltd.
2,791,054
-
2,791,054

OCI Japan Co., Ltd.
-
93,069
93,069

OCI 파워(주)
-
289,811
289,811

오씨아이드림 주식회사
-
113,946
113,946

관계기업 및 
공동기업
현대오씨아이(주)
23,006,684
64,452
23,071,136

기타특수관계자
삼광글라스(주)
-
97,878
97,878

(주)유니드글로벌상사
5,974,453
106,173
6,080,626

(주)유니드
791,343
-
791,343

군장에너지(주)
-
5,178,611
5,178,611

합 계
40,554,630
8,730,345
49,284,975

마

. 장기공
급계약 등의 내역 

거래금액이 최근사업연도 매출액 5/100이상에 해당하는 거래 또는 동 금액 이상의 1년 이상의 장기공급(매입)계약 등의 현황은 아래와 같습니다.

(단위 : 백만원)

회사의 명칭
관 계
거 래 내 용
비 고

종류
기간
물품/서비스명
금액

(주)유니드글로벌상사

기타특수관계자

수출입대행

2021

상품ㆍ용역

156,000

결정일(2020.12.16) 1)

현대오씨아이(주)

기타특수관계자

구매계약
2018~2038
카본블랙
3,100,000
결정일(2018.02.06) 1)

1) 결정일 시점에서 추정한 금액이며, 실제 거래금액은 변경될 수 있음

Ⅹ. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

1. 공시내용의 진행ㆍ변경상황 및 주주총회 현황

가. 공시내용의 진행ㆍ변경상황

신고일자
제 목
신 고 내 용
신고사항의 진행상황

2017.01.18
[정정]타인에대한
채무보증결정

- 채무자 : OCI Solar Power LLC
- 채권자 : Alamo 6 Solar Holdings, LLC
- 채무보증금액 : 452,944백만원

(2016년 12월 5일 최초 매매기준율 1,170.50원/USD 적용)
- 채무보증기간 : 2017.1.18~2027.02.28

- 지배회사의 100% 자회사이자 미국 내 지주회사인 OCI Enterprises Inc.와 지배회사가 

OCI Solar Power LLC가 그 100%자회사인 OCI Solar San Antonio 6 LLC를 
 매각하는 것과 관련,
연대보증인으로서 하기의 사항 등을 보증하는 것임
 ※ 주요 보증사항 
 1) 지분매매계약서상 진술 및 보장과 확약사항 위반으로 인해 발생하는 손해
 2) 발전소의 일정 성능 미달 시 그에 대한 배상
 3) ITC(투자세액공제)* 혜택을 받지 못할 경우에 대한 세무 손실액 배상
 *Investment Tax Credit(신재생에너지 투자비의 30%를 세액공제해주는 제도)
- 진행 과정에서 채무보증금액 및 채무보증기간 등이 변경될 수 있음
- 2016.12.05 타인에대한채무보증결정 및 2016.12.21 정정

2017.04.26
타인에 대한
채무보증 결정

- 채무자 :
OCIM Sdn. Bhd.

 (舊 Tokuyama Malaysia Sdn. Bhd.)
- 채권자 : Syarikat Sesco Berhad
- 채무보증금액 : 430,788백만원(MYR 1,665,782,102)
 (2017년 4월 26일 최초 매매기준율 258.61원/MYR을 적용)

- 채무보증기간 : 2017.5.31~2024.4.30

- 지배회사의 Tokuyama Malaysia Sdn. Bhd.(이하 "채무자") 지분 100% 취득과 관련하여,
 채무자가 채권자와 체결한 전기공급계약에 따라, 계약이행보증인을 기존 모회사인
 일본 Tokuyama Corporation에서 변경된 모회사인 지배회사로 변경하는 것임
- 채무보증금액은 채무보증기간 내 전기공급계약을 토대로 산정한 금액
- 진행 과정에서 채무보증금액 및 채무보증기간 등이 변경될 수 있음

2017.08.16
타인에 대한
채무보증 결정

- 채무자 : OCI Solar Power LLC
- 채권자 : BHES Pearl Solar Holdings, LLC
- 채무보증금액 : 102,870백만원(약 90,380천USD)
 (2017년 8월 16일 최초 매매기준율 1,138.20원/USD 및
 264.94원/MYR을 적용)

- 채무보증기간 : 2017.8.18~2027.9.14

- 지배회사의 100% 자회사이자 미국 내 지주회사인 OCI Enterprises Inc.와 지배회사가 

OCI Solar Power LLC가 그 100%자회사인 OCI Solar TRE Holding LLC를 
 매각하는 것과 관련,
연대보증인으로서 하기의 사항 등을 보증하는 것임
 ※ 주요 보증사항 
 1) 지분매매계약서상 진술 및 보장과 확약사항 위반으로 인해 발생하는 손해 
 2) 발전소의 일정 성능 미달 시 그에 대한 배상

- 진행 과정에서 채무보증금액 및 채무보증기간 등이 변경될 수 있음

2019.03.06
타인에 대한
채무보증 결정

- 채무자 : OCIM Sdn. Bhd.
- 채권자 : Syarikat Sesco Berhad
- 채무보증금액 : 417,912백만원(MYR 1,513,076,591)
 (2019년 3월 6일 최초 매매기준율 276.20원/MYR을 적용)

- 채무보증기간 : 2019.3.1~2029.3.1

- 지배회사가 종속회사 OCIM Sdn. Bhd.를 위하여 현지 전기공급업체인 Syarikat Sesco Berhad에 계약이행보증을 제공함에 따른 채무보증 발생.
- 채무보증금액은 채무보증기간 내 전기공급계약을 토대로 산정한 금액
- 진행 과정에서 채무보증금액 및 채무보증기간 등이 변경될 수 있음

나. 주주총회의
사록 요약

주총일자
안건
결의내용

제47기
주주총회
(2021.3.24)
제1호 의안 : 제47기(2020.1.1~2020.12.31) 재무제표
 (이익잉여금처분계산서 포함) 및 연결재무제표 승인의 건
 1-1호 의안 : 제47기 재무제표(이익잉여금처분계산서 포함) 승인의 건
 1-2호 의안 : 제47기 연결재무제표 승인의 건
제2호 의안 : 정관 일부 변경의 건
제3호 의안 : 이사 선임의 건
 3-1호 의안 : 사내이사 백우석 선임의 건
 3-2호 의안 : 사내이사 이우현 선임의 건
 3-3호 의안 : 사외이사 한부환 선임의 건
제4호 의안 : 감사위원회위원이 되는 사외이사 장경환 선임의 건
제5호 의안 : 감사위원회위원 한부환 선임의 건
제6호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건
-가결

-가결
-가결

-가결
-가결
-가결: 65억원

제46기
주주총회
(2020.3.25)

제1호 의안 : 제46기(2019.1.1~2019.12.31) 재무제표
 (이익잉여금처분계산서 포함) 및 연결재무제표 승인의 건
 1-1호 의안 : 제46기 재무제표 승인의 건

1-2호 의안 : 제46기 연결재무제표 승인의 건

제2호 의안 : 사외이사 유기풍 선임의 건

제3호 의안 : 감사위원회 위원 유기풍 선임의 건

제4호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건

- 가결

- 가결
- 가결
- 가결 : 65억원

제45기
주주총회
(2019.3.26)

제1호 의안 : 제45기(2018.1.1~2018.12.31) 재무제표
 (이익잉여금처분계산서 포함) 및 연결재무제표 승인의 건
 1-1호 의안 : 제45기 재무제표 승인의 건

1-2호 의안 : 제45기 연결재무제표 승인의 건

제2호 의안 : 이사 선임의 건
 2-1호 의안 : 김택중 사내이사 선임의 건

2-2호 의안 : 안미정 사외이사 선임의 건

2-3호 의안 : 강진아 사외이사 선임의 건

제3호 의안 : 감사위원회 위원 선임의 건

3-1호 의안 : 안미정 감사위원회 위원 선임의 건

3-2호 의안 : 강진아 감사위원회 위원 선임의 건

제4호 의안 : 정관 변경의 건

제5호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건

- 가결

- 가결

- 가결

- 가결
- 가결 : 80억원

제44기
주주총회
(2018.3.21)

제1호 의안 : 제44기(2017.1.1~2017.12.31) 재무제표
 (이익잉여금처분계산서 포함) 및 연결재무제표 승인의 건
 1-1호 의안 : 제44기 재무제표 승인의 건

1-2호 의안 : 제44기 연결재무제표 승인의 건

제2호 의안 : 이사 선임의 건
 2-1호 의안 : 백우석 사내이사 선임의 건

2-2호 의안 : 이우현 사내이사 선임의 건

2-3호 의안 : 김상열 기타비상무이사 선임의 건
 2-4호 의안 : 한부환 사외이사 선임의 건
 2-5호 의안 : 장경환 사외이사 선임의 건

제3호 의안 : 감사위원회 위원 선임의 건

3-1호 의안 : 한부환 감사위원회 위원 선임의 건

3-2호 의안 : 장경환 감사위원회 위원 선임의 건

제4호 의안 : 정관 변경의 건

제5호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건
제6호 의안 : 임원 퇴직금 지급규정 변경의 건

- 가결

- 가결

- 가결

- 가결
- 가결 : 80억원
- 가결

2. 우발채무 등

가.
중요한 소송 사건

종속회사 OCI SE(주)는 2013년 9월 30일 두산중공업과 '새만금집단 에너지시설 건설공사'에 관한 도급계약을 체결하여 발전소 건설을 진행하였습니다. 본 계약은 새만금 산업지구 내에 열병합발전소를 건설하는 내용으로서, 설계, 구매, 시공 등을 일괄하는 EPC 턴키 방식의 계약으로 총 도급금액은 458,500백만원입니다. 2016년 1분기 중 해당 발전소의 건설이 완료됨에 따라 종속회사는 도급계약에 따른 도급금액 전액을 두산중공업 측에 지급완료 하였으나, 추가공사비 지급과 관련한 두산중공업 측의 주장이 제기되었습니다. 당기말 현재 두산중공업 측에서 제기한 공사대금 청구의 소 (소송가액 44,579백만원)가 전주지방법원 군산지원에 계류 중에 있으며, 현재로서는 동 소송의 진행결과를 예측할 수 없습니다. 

2017년 2월 독일의 화학회사 Wacker Chemie AG는 지배회사를 상대로 특허권침해금지 등 소송을 제기하며 특허권 침해 행위 금지, 특허권을 침해하는 방법으로 생산된 제품의 폐기, 손해배상금 1억원 지급 등을 요구하였고, 지배회사는 특허권을 침해한 사실이 없음을 적극적으로 소명하였습니다. 2019년 11월 1일, 1심 법원인 서울중앙지방법원에서 원고(Wacker Chemie AG) 패소 판결을 선고하였으며, 2019년 11월 21일, Wacker Chemie AG가 1심 판결에 대해 항소하였습니다. 현재 2심 소송이 특허법원에 계류 중이며, 동 소송의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

2019년 4월, 지배회사는 국제상업회의소(International Chamber of Commerce, ICC) 국제중재법원(International Court of Arbitration) 홍콩지점에 USD 8,493,658 규모의 미수물품대금 청구 중재를 신청하였습니다. 공동피신청인은 ReneSola Zhejiang Ltd.와 ReneSola Ltd.이며, 2020년 11월 지배회사의 승소로 최종 종결되었습니다.

종속회사 OCI SE(주) 외 13개 업체는 탄소배출권 할당과 관련, 2019년 11월 환경부장관을 상대로 배출권 할당거부처분 취소를 요구하는 행정소송을 제기하였고 2020년 9월 3일 최종 패소 판결 선고를 받았습니다.

2020년 9월 SGC에너지 주식회사는 지배회사를 상대로 열공급계약해지에 따른 미회수 투자금 65,949,127,000원을 지급하라는 조정신청을 하였습니다. 이에 지배회사는 위 조정신청에 대해 적극적으로 대응할 예정입니다. 현재 위 조정 사건이 서울중앙지방법원에 계류 중이며, 동 사건의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

나
.

견질제
공된 어음ㆍ수표 현황

증권신고서 제출일 현재 연결회사가 견질로 제
공한 어음ㆍ수표의 내용은 없습니다.

다. 채무보증 현황

당기말 현재 연결회사가 종속기업
에
제
공한 지급보증내역은 아래와 같습니다.

회사명
지급보증기관
외화단위
2020.12.31.
2019.12.31.
내 용

Shandong OCI Co., Ltd.
SC Bank
CNY
67,200,000
53,000,000
외화지급보증

OCI Solar Power LLC (주1)
Alamo6 Solar
Holdings, LLC
USD
386,966,362
386,966,362
계약이행보증

OCI Solar Power LLC (주2)
BHES Pearl Solar Holdings, LLC
USD
90,379,535
90,379,535
계약이행보증

OCIM Sdn. Bhd. (주3)
Syarikat Sesco 
Berhad
MYR
2,055,233,123
2,419,363,838
계약이행보증

OCIM Sdn. Bhd.
The Export-Import Bank of Korea
USD
40,000,000
40,000,000
외화지급보증

OCIM Sdn. Bhd.
SC Bank 
Malaysia Bhd
USD
22,110,000
-
외화지급보증

(주1)

당사는 종속회사인 OCI Solar Power LLC의 그 종속회사인 OCI Solar San Antonio 6 LLC를 매각과 관련하여 당사의 종속회사인 OCI Enterprises Inc.와 연대하여 계약이행 보증을 하고 있습니다.

(주2)

당사는 종속회사인 OCI Solar Power LLC의 그 종속회사인 OCI Solar TRE Holding LLC를매각과 관련하여 당사의 종속회사인 OCI Enterprises Inc.와 연대하여 계약이행 보증을 하고 있습니다.

(주3)

당사는 OCIM Sdn. Bhd.가 현지의 전기공급회사와 체결한 전기공급계약에 대해서, 계약이행보증을 하고 있습니다.

당기말 현재 연결회사의 금융 및 영업거래와 관련하여 연결회사가 제공받은 지급보증내역은 아래와 같습니다.

(단위:천원)

지급보증기관
제공받은 자
통화
2020.12.31.
2019.12.31.
내용

서울보증보험
OCI주식회사, (주)디씨알이
KRW
3,536,850
4,036,431
계약이행보증

농협은행
OCI주식회사
KRW
1,500,000
2,500,000
관세 관련

신한은행
OCI주식회사
USD
20,000,000
-
Stanby L/C

Shandong Energy Zaozhuang 
Mining Group Co., Ltd.
Shandong OCI-Jianyang Carbon Black Co., Ltd.
CNY
50,300,000
32,500,000
외화지급보증

Standard Chartered Bank
Malaysia Berhad

OCIM Sdn. Bhd.

MYR
106,976,043
98,539,800
외화지급보증

※
연결재무제표 기준

라. 채무인수약정 현황

증권신고서 제출일 현재 해당사항이 없
습니다.

마. 기타의 우발부채 등

(1) 약정사항

- 신용장 개설 등

(원화단위:천원, 외화단위:USD)

구 분
통화
2020.12.31.
2019.12.31.
금융기관

L/C개설
USD
115,500,000
149,000,000
농협은행 외

당좌차월약정
KRW
4,000,000
4,000,000
신한은행

선물환거래약정
USD
28,500,000
46,700,000
한국산업은행 외

KRW
14,224,000
18,315,000

전자방식 외상매출채권
담보대출 발행약정
KRW
191,500,000
211,000,000
신한은행

단기회전 대출한도
USD
-
50,000,000
수출입은행

KRW
130,000,000
80,000,000
농협은행 외

동반성장론 결제제도 약정
KRW
60,000,000
60,000,000
신한은행

지급보증
USD
20,800,000
-
신한은행

KRW
5,000,000
5,000,000
농협은행

자금보충약정 (주1, 2)
KRW
160,000,000
160,000,000
한국산업은행 외

(주1)
동 자금보충약정은 지배회사가 현대오씨아이(주)를 대상으로 체결한 건입니다.

(주2)

현대오씨아이(주)를 대상으로 체결한 자금보충약정은 공동투자회사인 현대오일뱅크(주)(51%)와 지배회사(49%)가 보유한 지분율 비율대로 연대하여 자금보충하기로 약
정되
어 있
습
니다.

※ 연결재무제표 기준

- 기술도입약정

연결회사는 신규사업 및 신제품 개발을 위하여 다양한 기술도입계약을 체결하고 있으며, 기술도입 대가는 매년 일정금액 또는 순매출액의 일정비율로 지급하고 있습니다.

- CPS Energy 관련 협약

2012년 7월 23일,
종속회사인 OCI Solar Power LLC와 CPS(City Public Service ofSan Antonio)는 400MW의 태양광 발전소를 2013년부터 2017년까지 5단계에 걸쳐 건설하기로 하는 계약을 맺었습니다. 완공 후 생산되는 전력은 계약서에서 정한 가격에 따라 CPS에 공급되어지며, CPS는 계약에 따라 향후 태양광 발전소를 매수할 수 있는 옵션을 보유하고 있습니다. 한편, 동 계약에 따라 종속회사인 OCI Solar Power LLC는 해당 지역에 약정된 일자리 창출 및 설비 투자를 단계별로 시행하여야 합니다. 일정의 미준수 등으로 계약이 해지될 경우, 종속회사인 OCI Solar Power LLC는 계약에 정한 손해배상금을 부담해야 합니다.

- 장기구매계약 및 장기공급계약

2020년말 선수금 일부 및 장기선수금

중

3
2,953,179
천원
은 지배회
사의 폴리실리콘 장기공급계약과 관련된 선수금입니다.
연결대상 종속
회사인 OCI스페셜티(주)는 (주)신성이엔지등과 웨이퍼 품목에 대하여 장기공급계약을 체결하였으며, 이와 관련
하
여
선수금
658,440천원 및
장기선수
금

7,806,294천원
을

계상하고 있습
니
다

.

한편
, 2018년 2월, 당사는 관계기업인 현대
오씨아이(주)와 현대오씨아이(주)가 생산한 카본블랙을 구매하는 계약(계약기간 20년)을 맺었습
니다.

당사는 OCI Vietnam Co., Ltd.가 공급하는 제품에 대한 납기 및 품질에 대하여 고객사에게 계약이행보증을 하고 있습니다.

당사와 (주)포스코케미칼은 당사가 관계기업인 (주)피앤오케미칼의 생산 제품 중 공업용 수량에 대해 3년간 정해진
수량을 판매 대행
하는 약정
을 맺었습니다.

- 미결제된 통화선도계약

거래처
거래건수
매도금액
매수금액
약정환율

신한은행
7
USD
13,529,698
-
-
1,082.50 ~ 1,106.30

농협은행
5
USD
8,748,053
-
-
1,089.75 ~ 1,119.40

국민은행
1
USD
1,657,190
-
-
1,088.51

Standard Chartered 
BankMalaysia Berhad
1
-
-
USD
45,000,000
USD/MYR 4.1170

합 계
14
USD
23,934,941
USD
45,000,000

(3) 발전소 건설과 관련한 우발부채

종속회사 OCI SE(주)는 2013년 9월 30일 두산중공업과 '새만금집단 에너지시설 건설공사'에 관한 도급계약을 체결하여 발전소 건설을 진행하였습니다. 본 계약은 새만금 산업지구 내에 열병합발전소를 건설하는 내용으로서, 설계, 구매, 시공 등을 일괄하는 EPC 턴키 방식의 계약으로 총 도급
금액
은
458,500백만원
입니
다
.

2016년 1분기
중 해당 발전소의 건설이 완료됨에 따라 종속회사는 도급계약에 따른 도급금액 전액을 두산중공업 측에 지급완료 하였으나, 추가공사비 지급과 관련한 두산중공업 측의 주장이 제기되었습니다. 2020년말 두산중공업 측에서 제기한 공사대금 청구의 소
(소송
가액

44,579백만원
)가
전
주지
방법원 군산지원에 계류 중에 있으며, 현재로서는 동 소송의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

(4) 특허권침해금지 소송과 관련한 우발부채

2017년 2월 독일의 화학회사 Wacker Chemie AG는 지배회사를 상대로 특허권침해금지 등 소송을 제기하며 특허권 침해 행위 금지, 특허권을 침해하는 방법으로 생산된 제품의 폐기, 손해배상금 1억원 지급 등을 요구
하였고, 지배회사는 특허권을 침해한 사실이 없음을 적극적으로 소명하였습니다. 2019년 11월 1일, 1심 법원인 서울중앙지방법원에서 원고(Wacker Chemie AG) 패소 판결을 선고하였으며, 2019년 11월 21일, Wacker Chemie AG가 1심 판결에 대해 항소하였습니다. 현재 2심 소송이 특허법원에 계류 중이며, 동 소송의 진행결과를 예측할 수 없습니다.

(5) OCI Solar San Antonio 6 LLC 매각과 관련한 우발부채

당
사는 종속회사인 OCI Solar Power LLC가 그 종속회사인 OCI Solar San Antonio 6 LLC를 매각하는 것과 관련하여, 2027년까지 매수자에게 총 매각금액 USD 386,966,362를 한도로 하여,
지분매매
계약서상 진술 및 보장과 확약사항 위반으로 인해 발생하는 손해, 발전소의 일정 성능 미달 시 그에 대한 배상, 투자세액공제 혜택을받지 못할 경우에 대한 세무 손실액 배상 등에 대하여 종속회사인 OCI Enterprises Inc.와 연대하여 보
증을 제공하고 있습니다.

(
6) OCI Solar TRE Holding LLC 매각과 관련한 우발부채

당사는 종속회사인 OCI Solar Power LLC가 그 종속회사인 OCI Solar TRE Holding LLC를 매각하는 것과 관련하여, 2027년까지 매수자에게 총 매각금액 USD 90,379,535를 한도로 하여,

지분매매계약서상 진술 및 보장과 확약사항위반으로 인해 발생하
는 손해, 발전소의 일정 성능 미달 시 그에 대한 배상 등에 대하여 종속회사인 OC
I Enterprises Inc.와 연대하여 보증을 제공하고 있습니다.

(
7)
OCIM Sdn. Bhd.
와 관련한 우발부채

지배회사는
OCIM Sdn. Bhd.
가 가지고 있는 전기공급계약상 모든 의무에 대해서 현지의 전기공급회사에게 계약이행보증을 하고 있으며,
이를 위하여 제공한 계약이행보증금액은

MYR
2,055,233,123

입니다.

(8) (주)디씨알이와 관련한 우발부채

종속회사 (주)디씨알이가 보유중인 토지에 대하여 향후 토양오염에 대한 정화비용이 추가로 발생될 수 있습니다.

(9) 투자금반환 소송과 관련한 우발부채
2020년 9월 SGC에너지 주식회사는 지배회사를 상대로 열공급계약해지에 따른 미회수 투자금 65,949,127,000원을 지급하라는 조정신청을 하였습니다. 이에 당사는 위 조정신청에 대해 적극적으로 대응할 예정입니다. 현재 위 조정 사건이 서울중앙지방법원에 계류 중이며, 동 사건의 진행결과를 예측할 수 없습니다. 

(10) 사외적립자산과 관련한 우발부채

2020년 7월 14일, 당사의 사외적립자산 중
2020년
7월 31일 만기인 81억원(원금)에 대해 상환금 지급연기 안내를 받았고 현재까지 투자금을 회수하지 못하였으며 , 아직까지 환매연기에 대한 명확한 사유와 향후 처리계획을 전달받지 못한 상태입니다.

바. 자본으로 인정되는 채무증권의 발행

해당사항이 없습니다.

3. 제재현황
등 그 밖의 사항

가. 제
재현황

종속회사 (주)DCRE는 사업부지 내 적치 중인 사업장폐기물(부산석회)이 통상 존치(보
관기간 초과)로 확인되어, 폐기물관리법 제13조 등에 의해 공시대상기간동안 매 반기 폐기물관리법 위반 과태료 8,00
0천원을 납부하고 있으며, 위반상황을 해소할 수 있는 해결책을 모색하고 있습니다.

기타 제재현황은 아래와 같습니다.

(단위 : 천원)

대상
시기
처분내용
사유
근거법령
회사의 이행현황

OCI(주)
2018.06
과태료 5,400
군산공장 PSM 이행상태 정기검사 미흡사항 등
「산업안전보건법」 제49조의2 제7항
납부 및 조치 완료

2018.09

과태료 2,000
군산공장 대기방지시설 점검 미흡
「대기환경보전법」 제31조제1항
납부 및 조치 완료

2018.10
과태료 1,600
포항공장 일부 설비에서 카본 분진 비산

「대기환경보전법」
제31조제1항

납부 및 조치 완료

2018.11
부분작업 중지 명령
군산공장 사염화규소 누출 등
「산업안전보건법」 제51조제7항
조치 완료 후
명령 해제됨

안전진단 명령
군산공장 사염화규소 누출 사고에 대한 안전진단 명령
「산업안전보건법」 제49조
안전진단 실시 후
지적사항 개선 완료

과태료 10,400
군산공장 관리감독자 직무 미수행 등
「산업안전보건법」 제41조 등
납부 및 조치 완료

과태료 31,070
군산공장 도급관련 신고 미이행 등
「화학물질관리법」 제31조 등
납부 및 조치 완료

2018.12

벌금 10,000
수입시 규격 및 품질검사 미이행
「관세법」
납부 및 조치 완료

과태료 471,332
해외금융계좌 미신고
「국제조세조정에 관한 법률」 제35조
납부 및 조치 완료

과태료 100,000
대규모내부거래 공시규정 위반
「독점규제 및 공정거래에 관한 법률
」 제11조의2 등
납부 및 대규모내부거래
공시규정 점검 및 교육

2019.01
과태료 5,100
군산공장 MSDS 작성 및 설비 유지관리 미흡 등

「산업안전보건법」
제41조제4항 등

납부 및 설비 개선 등
조치 완료

2019.02
과태료 2,560
익산공장 대기 자가 측정 미이행 등
「대기환경보전법」 제39조제1항 등
납부 및 조치 완료,
업무 절차 개선

2019.08
과태료 1,040
광양공장 PSM 이행실태점검 미흡사항 등
「산업안전보건법」 제49조의2제7항 등
납부 및 교육 완료

2020.01
과태료 1,600
익산공장 대기방지시설 부식, 마모 훼손방치
「대기환경보전법」 제31조
대기방지시설 개선

2020.04
과태료 146,364
외환지급시 제3자 지급 신고의무 위반*
「외국환거래법」 제16조제3호
과태료 납부 완료

(주)DCRE
2018.05
과태료 12,800
산업안전보건관리비 계상금액의 기준 미달 및 작업환경측정 미실시
「산업안전보건법」 제30조 등
납부 및 조치 완료

2019.10
과태료 4,000
인천 용현 학익 1블록 도시개발사업관련 환경영향평가법 위반
「환경영향평가법」 제37조 등
대응방안 검토 중

OCI 파워(주)
2018.12
과태료 4,000
기업집단현황 공시규정 위반

「
독점규제 및 공정거래에 관한 법률」
제11조의4 등

납부 및 대규모내부거래
공시규정 점검 및 교육

OCI 정보통신(주)
2018.12
과태료 5,000
대규모내부거래 공시규정 위반

「
독점규제 및 공정거래에 관한 법률」
제11조의2 등

납부 및 대규모내부거래
공시규정 점검 및 교육

OCI SE(주) 법인 및 대표이사
2019.04
벌금 각 1,000
열수송관 공사계획에 대한 산업통상자원부 승인 절차 미비
「집단에너지사업법」 제56조제5항 등
납부 및 법규 점검 철저

OCI SE(주) 법인 및

담당자

2020.02
벌금 각 1,500
유해화학물질 영업의 변경허가 미이행
「화학물질관리법」 제61조 
제4호 등
납부 및 법규 점검 철저

*
외환수급자의 과실에 기인한 것으로, 해당 외환수급자로부터 관련 과태료 등 환급받음. 

연결회사는 회사 내부의 소통을 강화하
고 업무절차를 정비
하며, 임직원 교육을 지속적으로 시행하는 등

안전하고 투명한 기업활동을 영위하기 위해
다양한 노력을 기울
이고 있습니다
. 앞으로도 윤리적이고 안전한 사업장 운영을 위해 지속적으로 노력하여 임직원과 이해관
계
자가 만족할 수 있도록 최선을
다하겠습니
다. 

나. 단기매매차익 발생, 환수 및 미환수 현황

최근
3사업연도 중 통보받은 단
기매매차익은
없
습
니다.

라. 직접금융 자금의 사용

(1) 공모자금의 사용내역

(기준일 :
2021년 03월 31일
)
(단위 : 원)

구분
회차
납입일
증권신고서 등의 자금사용 계획
실제 자금사용 내역
차이발생
사유 등

사용용도
조달금액
내용
금액

무보증 일반사채
83
2018.04.19
차환자금
100,000,000,000
차환자금
100,000,000,000
-

무보증 일반사채
84-1
2019.06.18
운영자금
30,000,000,000
주요 원재료 및 상품 구매
30,000,000,000
-

차환자금
60,000,000,000
차환자금
60,000,000,000
-

무보증 일반사채
84-2
2019.06.18
운영자금
20,000,000,000
주요 원재료 및 상품 구매
20,000,000,000
-

차환자금
40,000,000,000
차환자금
40,000,000,000
-

무보증 일반사채
85
2020.07.02
차환자금
80,000,000,000
차환자금
80,000,000,000
-

(2) 사모자금의 사용내역
- 해당사항 없음

마

. 조건부자
본증권의 전환ㆍ
채무재조정 사유의 변동

해당사항이 없습니다.

바

. 녹색경영

지배회사는 저탄소 녹색성장 기본법에
따라 산
업통상자원부 등 정부부처 8개 기관이 공동 시행하는 녹색인증제에서 국내
최초로 녹색전문기업 인증과 녹색기술 인증을 동시에 획득하여 유지하고 있습니다. 녹색전문기업은 정부에서 인증받은 녹색기술에 의한 매출액 비중이 30% 이상인 기업을 대상으로 하며, 인증받은 기업은 수출, 자금, R&D 등에서 직ㆍ간접적 지원을 받게 됩니다. 

인증명
인증기관
유효기간

녹색전문기업 확인서
산업통상자원부
2014.05.16~2022.05.15

녹색기술 인증서(흄드실리카 진공단열재 제조기술)
국토교통부
2018.05.17~2021.05.16

지
배회사는 「저탄소 녹색성장 기본법」 제 42조⑤에 따라 온실가스/에너지 목표관리업체에 지정
되었으며, 2015년부터 온실가스배출권의 할당 및 거래에 관한 법률 제8조에 따라 온실가스 배출권 거래제 적용 대상업체에 해당합니다. 이에 따라, 제 3자 검증을 마친 지배회사의 온실가스 배출량과 에너지사용량을 보고하고 이해관계자들에게 공개하고 있습니다. 정부에 인증 및 보고된 지배회사의 온실가스 배출량과 에너지사용량은 아래와 같습니다.

구분
2020년
2019년
2018년

온실가스 배출량(tCO2e/yr)
1,263,375
2,116,289
2,260,826

에너지사용량(TJ/yr)
22,488
37,669
40,302

※
주무관청의 적합성 평가 결과에 따라 2020년 온실가스 배출량 및 에너지 사용량이 변동될 수 있음
※
상기 내용은「저탄소 녹색성장 기본법」제44조에 따라 인증
되었음

※ 대상 : 지배회사의 국내 사업장 및 본사

【 전문가의 확인 】

1. 전문가의 확인

해당사항이 없습니다.

2. 전문가와의 이해관계

해당사항이 없습니다.