인산가 — 주주총회소집공고 (20210305)
제출인: 인산가

주주총회소집공고
2.9
주식회사 인산가

주주총회소집공고

2021 년 3월 5일

회 사 명 :
주식회사 인산가

대 표 이 사 :
김 윤 세

본 점 소 재 지 :
경상남도 함양군 수동면 수동농공길 23-26

(전 화) 055-963-9991

(홈페이지)http://www.insanga.co.kr

작 성 책 임 자 :
(직 책) 부사장
(성 명) 정병조

(전 화) 02-767-2086

주주총회 소집공고

(제4기 정기주주총회)

주주 여러분께

제4기 정기주주총회 소집통지서

주주 여러분의 건승과 댁내의 평안을 기원합니다.

당사는 상법 제363조 및 당사 정관 22조에 의거 제4기 정기주주총회를 다음과 같이 개최하오니 참석하여 주시기 바랍니다.

- 다 음 -

1. 일시 : 2021년 3월 23일(화) 오전 11시

2. 장소 : 경상남도 함양군 함양읍 삼봉로 292-90(죽림지점 연수원 대강당)

3. 회의 목적사항

《보고사항》

가. 감사의 감사보고

나. 이사의 영업보고

다. 내부회계관리제도 운영실태보고

《부의안건》

가. 제1호 의안 : 정관 일부변경의 건 (별첨1: 정관 일부변경(안))

나. 제2호 의안 : 제4기(2020년 1월 1일 ～ 2020년 12월 31일) 재무제표 승인의 건

다. 제3호 의안 : 현금배당결정 승인의 건 (별첨2: 현금배당 결정내역)

라. 제4호 의안 : 이사보수한도액 승인의 건 (별첨3: 이사보수 한도(안))

마. 제5호 의안 : 감사보수한도액 승인의 건 (별첨4: 감사보수 한도(안))

4. 주주총회 소집통지 및 공고사항

상법 제542조의 4에 의거 주주총회 소집통지 및 공고사항을 정보통신망에 게재하고 당사 본·지점 및 한국예탁결제원에 비치하였으며, 금융위원회 및 한국거래소에 전자공시하여 조회가 가능하오니 참고하시기 바랍니다.

5. 전자증권제도 시행에 따른 실물증권 보유자의 권리호보에 관한 사항

2019년 9월 16일부터 전자증권제도가 시행되어 실물증권은 효력이 상실되었으며,

한국예탁결제원의 특별(명부)계좌주주로 전자등록되어 권리행사 등이 제한됩니다. 따라서 보유중인 실물증권을 한국예탁결제원 증권대행부에 방문하여 전자등록으로 전환하시기 바랍니다.

6. 전자투표에 관한 사항

당사는 상법 제368조의4에 따른 전자투표제도를 이번 주주총회에 도입을 결의하였으며, 이 제도의 관리업무를 한국예탁결제원에 위탁하였습니다. 주주님들께서는 아래에 정한 방법에 따라 주주총회에 참석하지 아니하고 전자투표방식으로 의결권을 행사하실 수 있습니다.

가. 전자투표 관리시스템

- 인터넷 주소 : https://evote.ksd.or.kr

- 모바일 주소 : https://evote.ksd.or.kr/m

나. 전자투표 행사 기간 : 2021년 3월 13일 ～ 2021년 3월 22일

- 기간 중 오전 9시부터 오후 10시까지 시스템 접속 가능

(단, 마지막 날인 2021년 3월 22일은 오후 5시까지만 가능)

다. 시스템에 공인인증을 통해 주주본인을 확인 후 의안별 의결권 행사

- 주주확인용 공인인증서의 종류 : 증권거래전용 공인인증서, 은행 개인용도

제한용 공인인증서 또는 은행/증권 범용 공인인증서

라. 수정동의안 처리: 주주총회에서 상정된 의안에 관하여 수정동의가 제출되는

경우 전자투표는 기권으로 처리

7. 주주총회 참석시 준비물

- 직접행사 : 신분증

- 대리행사 : 위임장 (주주와 대리인의 인적사항 기재, 인감날인, 인감증명서1부),

대리인 신분증

2021년 3월 5일

주식회사 인산가 
 대표이사 김 윤 세 (직인생략)

별첨1

▣ 정관 일부변경의 건 (안)

현행

변경(안)

비고

제2조 【목적】

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>
<신규추가>
<신규추가>
<신규추가>
<신규추가>
54. 위 관련 부대사업 일체

제2조 【목적】

54. 토목건축공사업,전기공사업,

준설공사업

55. 건설용역업

56. 산업, 환경설비공사업

57. 공장부지 조성 및 공급업

58. 건축, 토목, 전기 등 시설물에 대한

개·보수업

59. 건설업

60. 라이브방송업

61. 데이터방송업

62. 인터넷방송업

63. 디지털 컨텐츠의 개발, 제작, 유통,

판매에 관한 사업

64. 방송프로그램제작업

65. 위 관련 부대사업 일체

사업목적

추가

제44조 【감사의수,선임,임기,보수】

④ 감사의 선임은 출석한 주주의 의결권의 과반수로 하되 발행주식총수의 4분의1 이상의 수로 하여야 한다. 그러나 의결권 있는 발행주식총수의 100분의 3을 초과하는 수의 주식을 가진 주주는 그 초과하는 주식에 관하여 감사의 선임에는 의결권을 행사하지 못한다.

제44조 【감사의수,선임,임기,보수】

④ 감사의 선임은 출석한 주주의 의결권의 과반수로 하되 발행주식총수의 4분의1 이상의 수로 하여야 한다. 다만, 상법 제368조의4제1항에 따라 전자적 방법으로 의결권을 행사할 수 있도록 한 경우에는 출석한 주주의 의결권의 과반수로써 감사의 선임을 결의할 수 있다.그러나 의결권 있는 발행주식총수의 100분의 3을 초과하는 수의 주식을 가진 주주는 그 초과하는 주식에 관하여 감사의 선임에는 의결권을 행사하지 못한다.

상법개정에

따른

정관반영

별첨2

▣ 현금배당 결정내역

구분

제4기

1주당 배당금액

50원

배당총액

1,324,687,250원

별첨3

▣ 이사 보수한도액 승인의 건 (안)

구분

전기(제4기)

당기(제5기)

이사의 수 (사외이사 수)

4명(1명)

4명(1명)

보수총액 내지 최고한도액

15억원

15억원

별첨4

▣ 감사 보수한도액 승인의 건 (안)

구분

전기(제4기)

당기(제5기)

감사의 수

1명

1명

보수총액 내지 최고한도액

1억원

1억원

I. 사외이사 등의 활동내역과 보수에 관한 사항

1. 사외이사 등의 활동내역

가. 이사회 출석률 및 이사회 의안에 대한 찬반여부

회차
개최일자
의안내용
사외이사 등의 성명

황재규
(출석률:100 %)

찬 반 여 부

1
20.01.22
지점 폐지의 건
찬성

2
20.02.04
제3기 별도재무제표 승인의 건
찬성

3
20.02.04
제3기 연결재무제표 승인의 건
찬성

4
20.02.04
내부회계관리제도 운영실태 보고
찬성

5
20.02.10
현금배당 결정의 건
찬성

6
20.03.06
제3기 정기주주총회 소집 및 의안결정의 건
찬성

7
20.03.17
우리사주 취득자금 대출 연장에 따른 연대보증의 건
찬성

8
20.06.19
숙박시설 증축공사(변경)계약의 건
찬성

9
20.08.28
숙박시설 증축공사 기간 변경의 건
찬성

10
20.10.19
공동소유 부동산 담보제공의 건
찬성

11
20.10.28
숙박시설 증축공사 기간 변경의 건
찬성

12
20.12.30
숙박시설 증축공사 기간 변경의 건
찬성

나. 이사회내 위원회에서의 사외이사 등의 활동내역

위원회명
구성원
활 동 내 역

개최일자
의안내용
가결여부

-
-
-
-
-

2. 사외이사 등의 보수현황

(단위 : 원)

구 분
인원수
주총승인금액
지급총액
1인당 
평균 지급액
비 고

사외이사
1
1,500,000,000
18,000,000
18,000,000
-

※ 주총승인 금액은 전체 이사보수한도 총액임.

II. 최대주주등과의 거래내역에 관한 사항

1. 단일 거래규모가 일정규모이상인 거래

(단위 : 억원)

거래종류
거래상대방
(회사와의 관계)
거래기간
거래금액
비율(%)

상품매입
농업회사법인
주식회사 인산농장
(관계회사)
20.10.31
4.5
1.46

20.11.30
4.6
1.52

20.12.31
4.3
1.41

2. 해당 사업연도중에 특정인과 해당 거래를 포함한 거래총액이 일정규모이상인 거래

(단위 : 억원)

거래상대방
(회사와의 관계)
거래종류
거래기간
거래금액
비율(%)

농업회사법인
주식회사 인산농장
(관계회사)
상품매입등
20.01.01~20.12.31
37.2
12.20

III. 경영참고사항

1. 사업의 개요

가. 업계의 현황

(1) 산업의 특성

당사는 죽염응용식품 및 기타 친환경 건강지향식품을 제조 및 판매하는 기업으로서 넓은 의미에서 가공식품 제조 산업, 좁은 의미에서는 식염 가공 산업에 속한다고 볼 수 있습니다. 일반 가공식품 시장의 경우 산업 진입장벽이 타 산업 대비 상대적으로 낮고 제품 간 차별화가 쉽지 않아 시장 내 경쟁 강도도 매우 높은 편입니다. 그러나 최근 몇 년간 소비자 기호의 다변화, 해외 가공식품 수입 확대, 식품 안정성 및 기능성에 대한 소비자 관심 증대, 온/오프라인에 걸친 다양한 유통채널 증가 등에 힘입어 기존의 니치마켓으로 인식됐던 친환경 식품, 건강기능식품, 간편식품 등의 세분시장들을 중심으로 지속적으로 성장하고 있습니다.

(2) 시장의 특성

① 프리미엄 가공식품 시장 ( 죽염 및 죽염응용식품 )

①-1. 죽염산업의 연혁

죽염은 대나무통 속에 천일염을 담아 소나무·송진 불로 고온에서 구운 식품으로 천일염이 이런 과정을 거치게 되면 소금 속의 불순물들은 제거되거나 중화되고 인체의 필요한 칼슘·칼륨·철·구리·아연 등 무기금속이온은 증가하여 이온들 간의 화학평형을 유지시켜 주는 이로운 물질로 알려져 있습니다. 세계 어느 나라에서도 그 유례를 찾아보기 힘든 슬기로운 처리방법에 의해 탄생한 죽염은 인체의 조화와 균형을 유지하는데 매우 유용한 식품입니다. 김윤세 대표이사는 1987년 인산식품을 설립하고 죽염을 생산하여 세계 최초로 죽염을 산업화하였습니다. 1980년 후반 백화점, 건강기능식품 취급점 등에서 죽염은 폭발적으로 판매됐고, 죽염이 인기를 끌자 무려 100여개가 넘는 죽염 생산업체가 생겨나기도 하였습니다. 최근 저염식 등이 유행하여소금 소비량은 줄었으나 대신 '질 좋은 소금', '프리미엄 소금' 시대가 개막을 하였고 이를 견인하고 있는 죽염시장은 인구 고령화와 건강에 대한 관심증대와 함께 큰성장세를 보이고 있습니다. 현재 한국죽염공업협동조합에는 인산가를 비롯하여 17개 업체가 등록되어 있고 조상의 슬기와 지혜가 담긴 전통산업인 죽염산업의 발전을 위해 노력하고 있습니다.

①-2. 시장의 특징

당사는 죽염응용식품 및 기타 친환경 건강지향식품을 제조 및 판매하는 기업으로서 넓은 의미에서 가공식품 제조 산업, 좁은 의미에서는 식염 가공 산업에 속한다고 볼 수 있습니다. 국내 일반 가공식품 시장은 1990년대 중반 이후 국민 소득의 향상, 가공식품의 양적, 질적 개선 등에 따라 급격히 성장해왔으며, 현재는 성숙기에 진입했다고 볼 수 있습니다. 현재 일반 가공식품 시장의 경우 소수 대기업과 다수 중소기업이 병존하는 이중구조를 띠고 있으며, 산업 진입장벽이 타 산업 대비 상대적으로 낮고 제품 간 차별화가 쉽지 않아 시장 내 경쟁 강도도 매우 높은 편입니다. 한편, 최근 몇 년간 소비자 기호의 다변화, 해외 가공식품 수입 확대, 식품 안정성 및 기능성에 대한 소비자 관심 증대, 온/오프라인에 걸친 다양한 유통채널 증가 등에 힘입어 기존의 니치마켓으로 인식됐던 친환경 식품, 건강기능식품, 간편식품 등의 세분시장들이 급격하게 성장하고 있으며, 이러한 시장들을 중심으로 전체 가공식품 시장은 추가 성장 동력을 얻고 있는 상황입니다. 실제로 농림축산식품부에서 조사한 가공식품 소비자 태도조사에 따르면 앞서 언급한 프리미엄(친환경, 건강기능강화 등) 가공식품 및 간편식을 비롯해 수입가공식품, PB가공식품 등의 세분화된 가공식품에 대해 소비자구입 경험 비중이 빠르게 상승해 온 것을 알 수 있습니다.

[주요 가공식품 카테고리별 구입 경험]

자료: 농림축산식품부 [2014 가공식품 소비자 태도조사]

이 중 프리미엄 가공식품이란 일반 제품에 비해 좋은 원료(특정원산지의 원료, 건강기능 강화, 유기농, 최상급품질 원료 사용 등), 생산방법(첨가물 없음, 자연발효 등) 등에서 기능, 맛, 포장 등이 차별화된 상품을 의미합니다. 당사는 고급 천일염과 대나무 원료를 기반으로 여러 단계의 수제 가공 공정을 거쳐 건강에 유익한 가공식품을 제조하는 기업으로서, 주요 목표시장이 이러한 프리미엄 가공식품 시장입니다.
프리미엄 가공식품 시장은 그 특성상 제품 가격 수준이 통상적인 식품에 비해 높아 과거 일부 친환경식품 유통업체에 한정돼 성장해 왔습니다. 하지만, 최근 몇 년간 국민소득의 향상, 식품 안정성에 대한 관심 증대 등에 힘입어 시장 규모가 급격히 확대되고 있습니다.

(단위:억)

국내 주요 친환경식품 유통업체 합산 매출액 추이.jpg
국내 주요 친환경식품 유통업체 합산 매출액 추이

주: 주요 친환경식품 유통업체 중 외부감사대상법인인 초록마을, 올가홀푸드의 합산 매출액
자료: 금융감독원 전자공시(DART)

실제로 공신력 있는 재무수치가 확인 가능한 국내 주요 친환경식품 유통업체의 합산 매출액은 10년전 대비 연평균 약 6% 성장률을 나타내고 있습니다. 더욱이 국내 주요백화점등 대형 유통업체들 또한 최근 프리미엄 식품 시장의 성장 잠재력을높게 평가하며 시장에 공격적으로 뛰어들고 있습니다. 이들은 과거 전통적인 식품관 경영에서 탈피해 고급 식료품 판매 및 국내 주요 레스토랑들을 함께 입점시키는 등의통합 마케팅을 통해 집객력을 강화하고 있으며, 이를 통해 매출 신장을 꾀하고 있습니다. 2018년 롯데슈퍼는 신선식품 비중이 고급65%, 일반 35%로 구성된 '프리미엄푸드마켓'을 열고 같은 자리에 있던 일반 롯데슈퍼 대비 최고 43.1% 가 늘어난 매출을 기록하며 프리미엄 매장 확대에 나섰고, 신세계는 스타필드 하남, 고양점에 프리미엄 푸드마켓 'PK마켓'을, 현대백화점도 프리미엄 수퍼마켓 '현대식품관'을 열어 프리미엄 콘셉트를 특화된 경쟁력으로 활용하고 있습니다.

프리미엄 식품 시장 내 동사의 주요 제품 카테고리인 식염 제품 시장 또한 빠르게 성장하고 있습니다. 프리미엄 식염은 통상적으로 일반 정제염에 비해 마그네슘, 칼륨, 칼슘 등 생체대사를 원활하게 하는데 도움을 주는 미네랄을 풍부하게 함유한 제품입니다. 프리미엄 식염 시장은 시장 형성 초기, 프랑스 게랑드 염전에서 추출한 소금이 미네랄이 풍부하다고 알려지면서 프리미엄 소금에 대한 사회적 관심이 높아졌습니다. 이후 히말라야 핑크소금, 사해 소금 등 다양한 제품이 수입 유통되면서 시장이 확대됐습니다. 국내 천일염의 경우, 프랑스 게랑드 소금보다 마그네슘, 칼륨이 배 이상 많다는 사실이 알려지면서 국산 프리미엄 식염의 시초로 자리 잡았습니다. 이후 전통방식으로 복원한 갯벌 위 염전에서 천일염을 수확한 토판염, 숙성 천일염, 죽염 등 천일염을 한층 업그레이드한 고급 제품들이 시장에 출시되고 있습니다. 과거 소금을 규제ㆍ관리하던 염관리법도 소금산업진흥법으로 개정되어 국가적 차원에서의 국내산 소금산업 육성이 전개되고 있습니다.

 [시중에 유통되고 있는 주요 프리미엄 소금]

제품명

특징

히말라야 핑크 
암염 가는 소금

히말라야 고원지대에서 약 2만년 전에 형성된 소금바위에서 생성된 소금, 
철분, 요오드, 칼슘 등 84종의 미네랄 함유

사해 가는 소금

이스라엘 사해의 천일염을 정제한 소금. 사해에서만 얻을 수 있는 12종의 
미네랄 등 총 33종 미네랄 함유

칸나멜라 그레이브레타뉴 소금

프랑스 게랑드 염전에서 추출한 소금

핑크 솔트 
플레이크

세계 희귀 소금 산지인 호주 머레이 강에서 자연적으로 형성된 분홍색 소금

나귀소금

전남 신안군 도초도에서 연중 햇볕이 가장 많은 6~8월 생산한 천일염. 5년 
이상 숙성

염꽃천일염

물 위에 소금 결정이 떠 있는 모습이 꽃같다는 의미에서 이름 붙여진 최상급 토판염

커피소금

최상급 천일염을 엄선해 만들 것으로 커피에 넣어 독특한 풍미를 내는데 쓰임

자료: 신세계백화점, 갤러리아백화점

② 고령친화식품시장

2018년 우리나라는 65세이상 고령인구 비중이 14.3%로 고령 사회에 진입하는 원년으로, 이에 따라 산업 각 분야에서 고령자의 삶의 질을 개선하고 고령자 층의 수요에 대응한 제품, 서비스 개발이 요구되고 있습니다. 고령사회의 진입은 고령친화산업의 성장으로 이어지며 주목되는 산업은 식품입니다. 급속한 고령화로 시장규모는 2011년 5,104억원에서 2017년 8,920억원으로 연평균 9.8%성장하였으며 식품은 고령 인구 소비지출 항목 중 비중이 가장 높으며 경기 및 소득에 비탄력적인 특성으로 고령 인구 증가에 따라 성장속도도 가속화 될 것으로 전망됩니다. 

'고령친화산업 진흥법’시행령 제2조에 따르면, 고령친화식품을 '고령친화제품등’의 하나로 '노인을 위한 건강기능식품 및 급식 서비스'로 정의하고 있습니다.

[고령친화식품 주요 품목군]

품목군 주1)

고령친화식품 주요 연관 품목

건강기능식품

건강기능식품

특수용도식품

특수용도식품(영유아 및 임신·수유부용 식품, 체중조절용 조제식품 제외)

두부류 및 묵류

두부류, 묵류

전통·발효식품

장류, 김치류, 젓갈류, 절임식품

인삼/홍삼제품

인삼/홍삼음료, 인삼/홍삼차, 인삼/홍삼 당절임

자료 : 농림축산식품부 보도자료 ‘고령친화식품 시장 규모 5년 사이 54.8% 증가’ (2017)

* 「고령친화진흥법」 및 한국보건산업진흥원의 고령친화식품 정의와 일본 개호식품 등을 참고하여 도출한 결과.

- 주1) : 품목 분류는 식품공전 기준

고령자는 고령화에 따라 씹는 기능, 소화기능 등이 저하되어 식생활에 어려움을 겪거나 만성질환을 앓고 있는 경우가 많아 건강증진, 노후생활의 질 개선 등을 위한 건강기능식품, 홍삼, 전통ㆍ발효식품 등을 고령친화식품으로 인식하고 있습니다. 이러한 고령친화식품시장의 특징은 다음과 같습니다.

- 블루슈머로 주목받는 액티브 시니어의 증가

과거와 다르게 60대 이상의 노인층인 일명 '실버세대’가 주요 소비 계층으로 각광받고 있는 추세를 보이고 현재 50대~60대 중반인 베이비부머가 고령자 층으로 포함되면서 소비자층이 확대되었으며, 이에 고령친화산업의 규모는 점차 확장될 것으로 전망됩니다. 특히 1950년대 중후반~1960년대 중반에 탄생한 베이비부머 세대는 새마을운동, IMF등을 겪고 경제성장의 주역으로서 어느 세대보다 높은 자산과 소득을 획득한 세대로 이에 따라 능동적이고 적극적인 소비주체의 성향을 보이며 주요한 소비 주체로 자리매김하고 있습니다. 이에 따라 50대 이상 소비자들이 고령화 시대에 본인의 삶을 중시하는 태도를 보이면서 여행, 주택 꾸미기, 웰빙 식품 등에 관심을 보이고 자기 자신에게 투자하는 비중이 높아지면서 블루슈머로 주목받고 있습니다.

- 웰니스

2000년대 이후로 확산된 웰빙 트렌드가 최근에는 더 발전하여 웰빙(Well-being)과 건강(fitness)의 합성어인 웰니스라는 개념으로 확장되었습니다. 이는 신체적 건강뿐만 아니라 정신적, 사회적 건강 등 종합적인 측면에서 건강함을 지향하는 개념으로, 질병을 얻기 전에 사전에 건강관리를 하거나 활동적인 삶을 사는 것에 대한 욕구가 증가하고 있습니다. 이에 따라 제품을 구매할 때 인체에 무해한지, 건강에 도움이 되는 것인지, 친환경적인 것인지 등의 조건을 중시하는 경향을 보이며, 특히 건강기능식품 시장이 점차 성장하고 있는데, 기존에는 칼슘이나 비타민, 오메가-3 등 특정 영양소 강화를 통해 신체의 약한 부분을 해결하고자 했다면 최근에는 체중관리, 수면의질 향상, 스트레스 해소, 체력·지구력 증진, 뷰티, 피로회복 등 다양한 목적을 위한 건강기능식품의 섭취가 증가하고 있습니다. 최근에 빠르게 진행되고 있는 고령화 추세는 건강기능식품의 활성화를 이끄는 주요 요인이기도 하며, 건강을 중시하는 소비트렌드에 따라 건강을 강화하는 식품 시장이 확대되고 있는 추세입니다.

- 소비 주체로서 고령층의 역할 증가

최근 1인 가구가 증가하고 있으며, 통계청에 따르면 2017년 1인 가구 전체 비중에서 65세 이상 노인가구의 비중이 24%를 차지하고 있습니다. 고령자 1인 가구가 증가하면서 소비 주체로서의 역할이 강화되었으며, 그들의 특징에 따라 변화하는 소비시장을 겨냥한 새로운 전략의 필요성이 대두되고 있는 상황으로 특히 식품산업이 주목받고 있습니다. 이는 2015년 한국의 소비생활지표 세미나의 연령별 지출품목별 경제적부담의 경우를 보면, 고령층(65세 이상)은 식생활비로 지출을 가장 많이 하는 편인데다가, 평균소비성향(소비지출÷처분가능소득) 개념에 따라 1인 가구 연령별 소비성향을 분석한 결과에 따르면, 60세 이상 고령층 1인 가구의 평균소비성향이 가장 높게나타났기 때문입니다. 이는 소득수준이 가장 낮은 반면 필수소비지출이 가장높기 때문이며, 소득 대부분을 소비로 지출하는 것으로 볼 수 있고, 이에 따라 1인 가구 형태로 거주하는 고령 소비자들을 위한 시장 잠재력이 높게 평가되고 있습니다.

③ 규제 및 지원 정책 변화

- 식품 기능성 표시 규제 완화
정부는 최근 고령화 진행에 따른 국민건강 증진과 국가의료비 부담을 줄이기 위해 건강기능 식품산업에 대한 기능성 범위 확대와 유통채널의 허용범위 확대, 고시형 품목의 확대 등의 적극적 육성책을 펼치는 한편 건강기능식품의 안전관리에 초점을 맞추어 정책을 운영하고 있습니다. 최근 농림축산식품부와 식품의약품안전처는 제5차 규제제도 혁신토론'에서 일정수준 이상 과학적 근거를 확보하면, 일반식품에도 섭취를 통해 얻을 수 있는 건강상 효과를 표시할 수 있도록 제도를 마련하기로 했습니다. 이에 2019년 3월 공포된 '식품 등의 표시·광고에 관한 법률(약칭 식품표시광고법)'의 하위 고시에 구체적 사항을 규율하고자 현재 식품의약품안전처 주도로 해당 제도시행을 위한 민관합동 TF를 정기 운영중이며 이를 토대로 기능성의 기준과 표기 방식등 구체적 제도개선안을 담은 고시가 2019년 11월 공청회를 거쳐 연내 확정될 예정입니다. 해당 고시안에는 기능성 식품시장의 규제완화를 위해 원료인정단계에서 체계적 문헌고찰(SR, 사용가능한 모든 정보를 종합해 신기술을 평가하는 것)을 활성화 하고 기능성 원료 함량 상향치를 탄력적으로 운영하기로 하는등의 내용이 논의되고 있어 당사는 식품기업으로서 향후 성장 가능성이 높은 건강기능식품 산업분야로의 진출을 준비하여 새로운 사업영역을 확대해 나가는데 이를 긍정적으로 전망하고 있습니다.

- 고령친화식품 지원

2017년 12월 농림축산식품부는 고령친화식품의 시장규모를 확대하고 건전한 발전을 도모하기 위해 한국식품연구원 등과 협업으로 고령친화식품에 대한 한국산업표준(KS)을 마련하였습니다. 이후 인구고령화 와 1인가구 증가 현상에 따라 농림축산식품부는 2018년 4월 제3차 (2018~2022) 식품산업진흥 기본계획에서 향후 5년간 고령친화식품을 비롯한 가정간편식(HMR)등 유망산업을 집중육성해 식품제조분야의 매출과 고용, 국산 농산물 소비증가 계획을 밝혔습니다. 해당 산업에 대한 연구개발(R&D) 투자 확대를 위한 법적 근거와 산업표준도 마련될 예정으로 국내시장의 확대를 도모하고, 일본·홍콩 등 고령화가 진행 중인 국가를 대상으로 수출시장을 넓혀나갈 계획입니다. 고령친화식품과 관련된 정책적 지원은 점자 확대되고 당사의 사업 영역 확대 및 수출에 긍정적인 영향으로 작용할 것으로 전망됩니다.

- 할랄식품 개발 및 인증 지원
무슬림 인구의 높은 증가율 및 이슬람권의 경제성장에 따른 할랄인증식품 소비의 확산이 빠르게 이뤄지고 있습니다. 이에 따라 정부의 정책적 지원도 확대되고 있습니다. 정부는 가공식품 수출업체를 중심으로 할랄식품 개발 및 인증과 관련한 사업비 지원, 할랄의중심지인 동남아시아와 중앙아시아 할랄 인구의 테스트마켓인 터키를 중심으로 대형유통업체 판매대를 장기간 임대하여 판촉 추진하는 등 현지 마케팅 지원 정책을 강화하고 있습니다. 최근에는 동남아시아와 경제교류를 강화하려는 정부의 신남방정책과 맞물려 말레이시아 이슬람개발부(JAKIM)와 '2019 한국-말레이시아 국제 할랄 학술회의'를 개최하는등 식품산업 협력 강화를 위해 다각적으로 지원하고 있습니다. 중장기적으로 국내 가공식품 제조기업들의 주요 시장이 될 수있는 할랄 시장의 수출 지원 정책 또한 전반적으로 증대될 것으로 전망됩니다

④ HMR (Home Meal Replacement) 시장 
HMR(가정간편식)은 별도 조리과정 없이 그대로 또는 단순조리과정을 거쳐 섭취할 수 있도록 제조, 가공, 반조리, 완전포장 형태의 제품을 의미하며 샌드위치, 샐러드와같이 즉시 섭취가능한 RTE (Ready to Eat), 즉석밥등 전자레인지로 데워 섭취하는 RTH (Ready to Heat), 간단한 조리과정이 필요한 RTC (Ready to Cook), 최소한으로 손질된 제품으로 상대적으로 긴 조리과정이 요구되는 RTP (Ready to Prepared) 로 크게 분류할 수 있습니다. HMR시장은 시간절약, 맛, 비교적 저렴한 가격을 필두로 소비 트렌드를 주도하고 있으며, 기본적으로 식품 가공산업의 특성을 따르나, 산업성장 가속화에 따른 경쟁심화로 트렌드 변화가 빠른 시장입니다.

 [가정간편식 분류]

구분
분류
정의
해당식품

가정
간편식
RTE (Ready to Eat)
별도의 조리과정없이 구매 후 섭취가능
도시락, 샌드위치,
김밥, 샐러드 등

RTH (Ready to Heat)
전자레인지 등 간단한 조리도구를 
이용하여 단시간 데운뒤 섭취가능
즉석밥, 즉석죽, 
즉석국 등

RTC (Ready to Cook)
프라이팬, 냄비, 오븐 등의
조리기구를 이용하여, RTH에 비해
장시간 데우거나 간단한 조리
과정을 거친 뒤 섭취 가능
냉동돈까스, 
육가공제품,
국/찌개/탕류 등

RTP (Ready to Prepared)
다듬기, 껍질 벗기기, 자르기 등
최소한으로 손질된 제품으로,
일련의 조리 과정을 거친 후 섭취 가능
밀 키트 등

자료: 2019
가
공식품 세분시장현황(간편식시장), 농림축산식품부

국내 HMR시장은 3분요리, 즉석밥등 편의성으로 상징됐던 1세대, 냉동제조기술의 발달로 신선함을 강조했던 2세대, 컵밥, 찌개, 국으로 다양성을 확보했던 3세대를 거쳐 프리미엄 가정식이 요구되는 제4세대 성장기에 있다고 할 수 있으며, '혼밥'이란 신조어가 만들어 질 정도로 예전에 비해 1인가구 및 소단위의 가족형태가 급증, 소비자들의 소비패턴변화, 제조업체의 공급증가, 온라인을 통한 식품주문의 증가, 제품의 다양화 및 세분화 등이 국내 HMR시장의 성장을 이끌었다 볼 수 있습니다.
냉동피자, 핫도그 등 일부 냉동식품은 이전에도 가정간편식으로 판매가 되었으나 맛이 떨어지고 품질이 좋지않아 소비자의 호응을 얻지는 못하였습니다. 이후 제조사의 기술력이 향상되면서 이전보다 맛과 품질이 좋아지고, 전자레인지, 에어프라이어 등이 보편화되면서 최소한의 조리도구만으로도 외식 전문점 수준의 맛을 구현할수 있게되어 소비자들로부터 큰 호응을 얻게되었습니다. 지속적인 제조기술 발달, 제품의 다양성,다변화가 예상되어 국내 HMR 시장의 성장세는 앞으로도 이어질 것으로 전망하고 있습니다.
 
 [국내 HMR 시장의 변화]

구분
도입기
성장기

1세대
2세대
3세대
4세대

시기
1980년대~
2000년대 초
2000년대 초~
2013년
2013년~2014년
2015년 이후

특징
편의성
신선함
다양성,다변화
프리미엄 일상식

제품류
3분요리
즉석밥
냉동만두
냉장식품
컵밥, 국물요리
한식반찬

유통업체 PB

콜라보레이션

자료: 2017
가
공식품 세분시장현황(간편식시장), 농림축산식품부

(3) 경기변동의 특성 및 매출의 계절성

① 경기 변동의 특성

전통적으로 음식료 제품은 생필품으로서 소득과 가격 탄력성이 낮아 경기변동에 둔감한 경기방어적인 특성이 있습니다. 다만, 최근 소비자 욕구 다변화에 따른 친환경식품, 고급수입식품, 건강기능식품 등의 다양한 식품 카테고리 형성, 전문화된 제품과 서비스를 제공하는 식품 유통채널 확대, 해외 수출 비중 증가 등의 변화로 인해 국내외 경기 변동이 식품 제조 산업에 미치는 영향력은 점진적으로 확대되고 있는 추세로 판단됩니다.

② 매출의 계절성 여부

일반 식품산업의 경우 제품별로 다소 차이는 있으나 명절 전 매출이 일시적으로 급증하는 등의 특성이 존재할 수는 있습니다. 다만, 주요 제품이 여전히 생필품으로서의 특성이 강한 산업 특성상 특별한 계절적 영향 없이 연중 일정한 소비량을 나타내는 편이라 매출의 계절성은 높지 않은 것으로 판단됩니다.

(4) 시장 규모 및 전망

① 프리미엄 가공식품 시장 ( 죽염 및 죽염응용식품 )

영국 리서치기관인 GlobalData에 따르면 2017년 세계 식품시장 규모는 6.1조 달러 수준으로 세계 자동차시장(1.4조달러)의 4.4배, IT시장(0.97조달러)의 6.3배, 철강시장(0.76조달러)의 8.1배에 달하는 거대 시장입니다. 향후 식품시장 규모는 음료와 식료품이 성장을 주도하며 2022년까지 연평균 3.24%씩 성장해 총 7.4조달러까지 확대될 것으로 전망됩니다. 지역별로는 북미가 연평균 2.76%, 유럽이2.60%의 성장에 그치는 반면, 아시아태평양이 4.27%로 높은 성장세를 시현할 것으로 예상됩니다.

 [전세계 식품시장 규모]
 (단위 : 십억달러)

구분

2015

2016

2017

2018(E)

2019(E)

2020(E)

2021(E)

2022(E)

세계

5,936.0
5,951.1
6,174.6
6,490.6
6,734.2
6,986.1
7,227.9
7,479.6

유럽

1,883.8
1,861.4
1,941.3
2,062.1
2,118.9
2,174.2
2,221.8
2,268.5

아시아
태평양

2,123.6
2,165.2
2,232.4
2,358.4
2,478.4
2,611.1
2,743.5
2,883.8

북미

1,194.8
1,222.4
1,253.4
1,295.9
1,336.1
1,374.8
1,412.7
1,453.5

중남미

569.7
542.2
587.7
605.6
625.0
642.7
659.6
676.3

중동,아프리카

164.0
159.9
159.7
168.7
175.9
183.3
190.4
197.4

자료: GlobalData 2019.06 (http://consumer.globaldata.com,, 영국의 리서치&컨설팅 회사), 한국농수산식품유통공사 식품외식산업 주요통계 2019.09
주1) 제조업만 포함되며, 외식업은 포함되지 않음. 포함된 제조업은 Food, Alcoholic Beverages, Non-Alcoholic Beverages, Tobacco 및 식품무역액이 포함된 합계임

국내 가공식품의 시장 규모는 2018년 약 84.66조원으로 2014년 이후 약 8.6조원 증가하며 지속적인 성장세를 나타내고 있습니다. 국민 소득 증가, 고객 수요 다변화 등으로 식품 관련 가계소비지출금액이 꾸준히 증가하고 있어 국내 가공식품 시장 또한 향후 견조한 성장세를 이어갈 것으로 판단됩니다. 수출 시장의 경우 2018년 약 5.73조원으로 절대 규모 자체는 내수 시장의 6.8%를 나타내는등 연평균 성장률 7.48% 보이고 있습니다. 향후 수출대상국가의 식품수입규제 완화, 한류 콘텐츠 확산에 힘입은 한국식 식품에 대한 관심 확대 등이 지속적으로 이어질 경우 국내 식품 가공업체들의 주요한 성장 동력으로 자리 잡을 것으로 예상됩니다.

[국내 가공식품 시장 규모]

식품

생산액

수출액

수입액

시장규모

(조원)

(조원)

(억달러)

(조원)

(억달러)

(조원)

2014년

70.70

4.30

40.80

9.60

91.13

76.00

2015년

70.41

4.43

39.17

10.30

91.04

76.28

2016년

73.31

4.86

41.85

11.45

98.67

79.91

2017년
75.06
5.72
50.58
11.28
99.74
80.62

2018년
78.91
5.73
52.10
11.48
104.34
84.66

전년대비 증가율

5.13%
0.27%
2.99%
1.84%
4.61%
5.01%

연평균 성장률

2.78%
7.48%
6.30%
4.59%
3.44%
2.73%

자료: 식품의약품안전처2019.12[2019 식품의약품통계연보]

(단위: 원)

국내 가계소비지출 중 식품에 대한 월평균소비지출금액.jpg
국내 가계소비지출 중 식품에 대한 월평균소비지출금액

자료: 통계청[가계동향조사]

국내 식염시장은 2018년 1,427억원 규모로 2015년 이후 연평균 3.3%씩 성장하고 있습니다. 제품 유형별로 볼 때, 가계에서 통상적으로 사용하고 있는 정제소금 및 재제조소금이 동기간 각각 연평균성장률 1.96%, 2.18%를 나타낸 것에 반해 태움·용융소금과 가공소금은 연평균 10.3%, 13.7% 성장했습니다. 이는 영양학적 가치에 대한 사회적 관심 증가로 미네랄이 풍부한 죽염과 같은 태움용융소금, 함초소금, 해초소금등과 같은 기타소금의 수요가 최근 크게 늘어난 것으로 보입니다.

향후 국내 식염산업은 프리미엄 식품으로 조명받고 있는 태움·용융소금 제품을 중심으로 현재와 같은 높은 성장세를 이어갈 것으로 예상됩니다. 내수 측면에서 볼 때, 프리미엄 식품에 대한 사회적 관심과 전문화된 유통채널이 증대되고 있기 때문입니다. 수출 시장도 긍정적입니다. 세계 최대의 소비국가 중 하나이자, 인접국가인 중국의 경우 국가 독점사업으로 지정해 생산과 유통을 통제해왔던 소금 전매제를 2016년부터 폐지하기로 하는 등 수출 여건이 개선되고 있기 때문입니다. 현재 중국은 수입하는 소금의 대부분이 공업용이며, 식용소금은 대부분 자체 생산을 통해 조달하고 있습니다. 중국 식용소금의 대부분은 소금 성분이 든 암염에서 제조한 정제염으로 맛과영양학적 가치 측면에서 천일염 및 기타 해외 프리미엄 소금에 비해 열위에 있는 것으로 중국 내에서 인식되고 있습니다. 따라서 향후 식용소금 시장이 개방될 경우 중국의 중,고급 식용소금 수입이 급격히 늘어날 수 있을 전망입니다. 중장기적으로는 전세계 약 16억명으로 추산되는 이슬람교인 대상의 할랄 식품시장도 순차적으로 개방되고 있고, 이에 대한 우리 정부의 수출 지원 정책 또한 확대되고 있어 같은 아시아문화권 내의 말레이시아, 인도네시아, 싱가폴 등의 지역이 또 다른 주요 수출 시장으로 부상할 것으로 판단됩니다.

[국내 식염 및 식염가공식품 시장 규모]

(단위: 백만원)

품목명

2015년

2016년

2017년
2018년

태움·용융소금

16,873

17,996

20,972
22,640

재제조소금

11,621

12,595

11,905
12,399

정제소금

41,038

41,585

42,755
43,493

가공소금

27,185

36,212

38,094
40,006

천일염

39,026

22,906

22,541
22,838

기타소금
1,176
824
1,233
1,371

합계

136,919
132,118
137,500
142,747

자료: 식품의약품안전처 [2018년 식품 및 식품첨가물 생산실적 통계집]

② 고령친화식품시장

세계적으로 영양과 위생의 중요도 증가, 의료·보건산업 발전, 교육기회 확대 및 경제생활 개선 등에 따라 인간의 수명이 점차 증가하고 있고, 이에 고령자 인구의 절대수와 구성비가 다른 연령층보다 빠른 속도로 증가하고 있으며, 이러한 인구구조 변동에 대비해 사회의 대응 능력이 촉구되고 있는 상태입니다. 이러한 고령사회가 진전됨에 따라 간호 서비스 수요자 증가, 고령인구의 영양 부족 문제 대두, 고령 인구의 구매력 증가 등의 이유로 고령자층이 가지는 경제적 비중에 주목하여 시니어 산업이 확대되고 있으며 식품의 경우 고령사회에 대한 문제해결 이라는 측면과 함께 고령자들의 관심이 높은 부분입니다.

세계인구 고령화 비율

자료 : 2016 가공식품 세분시장 현황 '고령친화식품시장’

고령친화식품에 대한 명확한 시장이 정의되어 있는 일본 시장을 보면, 타 해외국가보다 고령화가 급격히 진행되고 있으며, 이에 소비자층의 20%이상을 고령의 고객들이 차지한다는 조사에 근거하여 시니어 산업을 발전시키고 있습니다. 일본 고령 사회 기간은 1995~2005년으로 건강기능식품 시장 성장은 고령 사회 진입 전 가장 빨랐으며1990~1994년 고령화 사회 시기 연평균 시장 성장률은 11.9%였으나 초기 시장 형성에 따른 효과로 유의미한 시장 성장은 1990년대 후반부터 2000년대 중반까지이며 고령 사회 기간과 일치하였습니다. 건강기능식품 연평균 성장률(1995~2005)은 6.4%이며, 누적 허가 품목 수는 1990년대 중반 이후 비로소 급증한 것으로 보아 고령 사회 진입이 건강기능식품 시장 형성과 성장을 촉발 했다고 볼 수 있습니다.

과거 일본의 고령사회시기 건강기능식품시장규모와 성장률 추이

자료 : 고령사회 먹는 것도 다르다(‘2017, 신한금융투자)

국내 전반적인 F&B산업의 전망은 기능성 프리미엄제품이 주도할 것으로 전망하는데 이에 대한 단초는 일본 F&B산업에서 찾을 수 있을 것입니다. 일본은 65세 이상의인구가 전체인구의 26.0%를 차지하며(2014년 기준) 전 세계에서 가장 고령화된 국가로 가속화되는 고령화와 저조한 출산율은 인구감소로 인한 판매량의 감소와 직결되고, 판매량 감소로 인한 F&B 산업 성장 정체와 기능성 프리미엄 제품의 확대를 초래하였습니다. 한국 또한 직면한 사회적 문제가 일본과 매우 유사하여 2035년부터 인구가 감소하는 구간에 진입할 것으로 전망되며, 출산율은 일본보다 낮은 1.2명으로 국내고령화속도는 일본의 고령화 속도보다 더 빠를 것으로 전망됩니다. 직면한 사회적 문제가 비슷하기 때문에 결국 일본의 F&B 산업의 방향성과 국내F&B 산업의 방향성은 결국 비슷하게 인구감소에 따른 판매량 감소로 인한 F&B 산업 성장 정체, 기능성 프리미엄 제품의 확대 움직임이 나타나고 있습니다.

[고령친화식품 시장규모(주요 연관품목 중심)]

(단위: 백만원)

구분

고령친화식품 범위 품목군

품목군

소계

고령친화식품

시장 규모4)

건강기능식품

특수용도식품1)

전통·발효식품2)

두부류

또는 묵류

인삼/홍삼제품3)

2011

1,312,600

29,305

2,304,134

603,900

307,503

4,557,442

510,434

2012

1,350,700

33,724

2,621,611

617,297

348,002

4,971,333

581,646

2013

1,406,600

39,240

2,725,557

615,583

282,898

5,069,878

618,525

2014

1,564,000

44,135

2,724,664

575,202

230,534

5,138,535

652,594

2015

1,732,600

47,693

3,014,012

696,424

541,967

6,032,696

790,283

2016
2,017,500
50,069
3,176,416
782,123
380,084
6,406,192
845,617

2017
2,129,700
61,113
3,303,712
697,166
272,380
6,464,071
892,042

* 자료 : 2016 가공식품 세분시장 현황 고령친화식품시장(한국농수산식품유통공사), 2017 식품 및 식품첨가물 생산실적(식품의약품 안전처), 2018 식품의약품통계연보(식품의약품안전처)
* 각 품목별 출하액 : 연도별 식품 및 식품첨가물 생산실적, 식품의약품 안전처
 건강기능식품 출하액 : 연도별 식품의약품통계연보, 식품의약품안전처

1) 특수용도식품 출하액 중 영유아 및 임산/수유부용 식품, 체중조절용 조제식품은 제외함

2) 전통·발효식품은 젓갈류, 절임식품, 김치류, 장류 출하액의 합계값임

3) 인삼/홍삼제품은 인삼/홍삼음료, 인삼/홍삼차, 인삼/홍삼 당절임 출하액의 합계값임

4) 고령친화식품 시장 규모는 품목군 소계값에 65세 이상 노인인구 비중을 곱한 값임

고령사회 가속화에 따라서 2017년 국내 고령친화식품 산업 규모는 8,920억원으로 추산되며, 2023년에는 1조 9,647억원(연평균 성장률 12.6%)으로 성장할 전망으로 향후 시장 성장이 기대 됩니다.

③ HMR (Home Meal Replacement) 시장

2017년 기준 세계 가정간편식 시장 규모는 약 1,667억 달러로 2015년에 2014년 대비 141억달러 감소하였으나 이후 회복하는 추세이며, 2022년 1,990억 달러 규모로 성장할 것이라고 전망하고 있습니다. 2017년 기준 가장 큰 규모를 차지하고 있는 것은 즉석조리식품(39.7%) 이었으며, 샌드위치(23.8%), 샐러드(12.2%), 피자(12.1%), 스프(10.1%) 순으로 나타났으며, 특히 건강과 맛이 좋은 프리미엄 제품을 선택하는 소비자들의 특성으 뚜렷해지고 있습니다. 지역별로는 중국, 인도네이사, 베트남 등의아시아 국가에서는 경제발전으로 인한 소득수준의 증가로 중산층이 늘어나면서 건강한 먹거리에 대한 관심이 높아지고 있는반면에 북미와 유럽지역에서는 만성질환 예방을 위한 식단의 변화를 선택하는 추세입니다.

세계 가정간편식 시장규모.jpg
세계 가정간편식 시장규모

자료: Global Market Data, GlobalData Intelligenge
주) 2018년부터 2022년까지는 추정치임

국내 HMR 시장은 2016년 1.5조에서 2018년 2.1조로 36.6%의 급성장을 보이고 있으며, 2018년 기준 즉석조리식품 시장규모는 9,026억원으로 2017년 대비 21.8% 증가하였습니다. 1~2인 가구 및 여성 경제활동 인구의 증가, 고령화 등으로 HMR 시장은 기존 내식(신선재료,장류,전통가공품) 및 외식시장 수요까지 흡수하였으며, 기존에는 간편함과 가격경쟁력이 주된 장점이었다면 고령층, 프리미엄 가격대를 목표로 하며 시장 범위를 확대하는 추세에 있습니다. 더욱이 최근 코로나19의 영향으로 집에서 간단한 조리하여 섭취할수 있는 HMR의 장점이 부각되면서 폭발적인 수요를 경험하였습니다. 또한 제조사의 소비자 기호에 맞춘 신제품 투자확대 및 주요 식품, 유통업체의 시장 확대를 위한 공격적인 마케팅 등이 예상되어 HMR 시장의 성장성은 앞으로도 지속될것으로 전망하고 있습
니다. 

가정간편식 판매현황.jpg
가정간편식 판매현황

자료: 2019
가
공식품 세분시장현황(간편식시장), 농림축산식품부

나. 회사의 현황

(1) 영업개황 및 사업부문의 구분

(가) 영업개황

당사는 세계 최초로 죽염을 산업화한 기업으로 주력 제품인 인산죽염은 4대째 내려오는 전통 제조방식으로 생산하며 시장에서 해당 분야 최고의 품질로 평가 받고 있습니다. 인산 죽염은 2020년 기준 한국죽염공업협동조합에 가입한 총 17개사 중 재무제표 조회가 가능한 경쟁사들 가운데 가장 높은 매출액을 기록하고 있으며, 이는 죽염 종가로서의 생산 노하우와 오랜 기간 구축된 인산 브랜드 인지도 및 고객 신뢰도를 반영하고 있습니다. 또한, 죽염 시장의 선도업체로서 당사는 향후 죽염응용제품 및 건강기능식품 등, 제품 응용성 측면에서 높은 잠재력을 보유하고 있습니다.

당사는 1회, 4회, 5회, 9회 법제한 죽염을 생산하고 있으며 당사의 죽염제조 공정은 HACCP 인증시설에서 높은 품질관리 체계에 따라 이루어지고 있습니다. 인산죽염의 제조공정 중 당사만의 노하우인 법제와 용융 방식으로 고급 죽염을 생산하고 있으며, 실험 결과 당사의 법제와 용융을 거칠수록 항산화 효과를 나타낸다는 실험 결과가 있습니다. 인산 죽염은 알칼리성 식품으로 높은 항산화 효과와 다양한 미네랄을 보유한식품으로서 인산 죽염의 고객 충성도를 오랜 기간 견인하고 있습니다.

당사는 죽염의 항산화 작용, 높은 미네랄 ?유량 등의 성질을 응용하여 각 특장점을 부각시킬 수 있는 연계 제품들을 생산 및 판매하고 있으며 죽염응용제품에 대한 연구개발을 지속하고 있습니다.

(나) 공시대상 사업부문의 구분

당사는 식품제조를 지배적 사업 부문으로 운영하고 있으며 반복되는 제조공정의 특성 및 제조방식에 따라 제품과 상품으로 매출 유형을 분류하고 주요 품목별로 구분, 공시하고 있습니다.

(2) 시장점유율

(1) 경쟁 상황

국내 죽염시장은 세계 최초로 죽염을 산업화한 당사가 압도적인 시장 지배력 확보하고 있으며, 이외에 다수의 군소 업체들이 죽염 제조 및 판매업을 영위하고 있는 상황입니다. 현재 당사를 포함해 국내 주요 죽염제조업체 17개사가 한국죽염공업협동조합에 가입해 천일염, 송진 등의 공동구매, 연구개발, 홍보, 품질관리기준 마련 등을 공동으로 수행하고 있으며, 기업 간 출혈 경쟁보다는 명품 소금으로서의 국내외죽염 시장 규모를 동반 확대하려는 노력을 펼치고 있습니다. 당사의 김윤세 대표이사는 조합 설립 시기(1997년)부터 2011년까지 5대에 걸쳐 조합 이사장을 맡은바 있는 등 국내 죽염 시장에서 동사의 영향력은 매우 큰 편이라 할 수 있습니다.

(2) 경쟁업체 현황

재무적인 측면에서 당사의 위치를 살펴보면, 한국죽염공업협동조합에 가입한 다른 17개 업체 가운데 2018년 재무수치 조회가 가능한 영진그린식품외 2개 업체를 대상으로 비교해 볼 수 있습니다. 이 경우 당사는 매출액 252억 원을 기록, 2위 업체인 영진그린식품(73억원) 대비 3배 이상의 시장 지배력을 갖고 있다고 볼 수 있습니다. 당사는 향후 B2B 시장 진입, 대중홍보수단 강화, 중국시장 진출 등을 통해 공격적인 매출확장을 계획하고 있으며, 이를 통해 시장 지배 사업자로서의 위치를 더욱 공고화하는한편, 국내 프리미엄 죽염 제품의 세계화에도 앞장설 예정입니다.

【 당사 및 주요 경쟁업체 비교 현황(2018) 
 (단위: 천원)

회사명

인산가

영진그린식품

고려전통식품

삼보죽염

자산

34,920,745
5,217,855
3,228,466
1,796,323

부채

10,714,208
1,904,976
2,226,577
1,339,973

자본

24,206,536
3,312,879
1,001,889
456,351

매출액

25,231,613
7,330,402
3,044,302
1,049,593

영업이익

4,216,481
283,736
87,919
148,885

(출처 : 당사 및 Cretop에서 재무제표가 조회 가능한 3개 업체대상)

(3) 시장의 특성

당사는 죽염응용식품 및 기타 친환경 건강지향식품을 제조 및 판매하는 기업으로서 넓은 의미에서 가공식품 제조 산업, 좁은 의미에서는 식염 가공 산업에 속한다고 볼 수 있습니다. 국내 일반 가공식품 시장은 1990년대 중반 이후 국민 소득의 향상, 가공식품의 양적, 질적 개선 등에 따라 급격히 성장해왔으며, 현재는 성숙기에 진입했다고 볼 수 있습니다. 현재 일반 가공식품 시장의 경우 소수 대기업과 다수 중소기업이 병존하는 이중구조를 띠고 있으며, 산업 진입장벽이 타 산업 대비 상대적으로 낮고 제품 간 차별화가 쉽지 않아 시장 내 경쟁 강도도 매우 높은 편입니다. 한편, 최근 몇 년간 소비자 기호의 다변화, 해외 가공식품 수입 확대, 식품 안정성 및 기능성에 대한 소비자 관심 증대, 온/오프라인에 걸친 다양한 유통채널 증가 등에 힘입어 기존의 니치마켓으로 인식됐던 친환경 식품, 건강기능식품, 간편식품 등의 세분시장들이 급격하게 성장하고 있으며, 이러한 시장들을 중심으로 전체 가공식품 시장은 추가 성장 동력을 얻고 있는 상황입니다. 실제로 농림축산식품부에서 조사한 가공식품 소비자 태도조사에 따르면 앞서 언급한 프리미엄(친환경, 건강기능강화 등) 가공식품 및 간편식을 비롯해 수입가공식품, PB가공식품 등의 세분화된 가공식품에 대해 소비자구입 경험 비중이 빠르게 상승해 온 것을 알 수 있습니다.

[주요 가공식품 카테고리별 구입 경험]

자료: 농림축산식품부 [2014 가공식품 소비자 태도조사]

이 중 프리미엄 가공식품이란 일반 제품에 비해 좋은 원료(특정원산지의 원료, 건강기능 강화, 유기농, 최상급품질 원료 사용 등), 생산방법(첨가물 없음, 자연발효 등) 등에서 기능, 맛, 포장 등이 차별화된 상품을 의미합니다. 당사는 고급 천일염과 대나무 원료를 기반으로 여러 단계의 수제 가공 공정을 거쳐 건강에 유익한 가공식품을 제조하는 기업으로서, 주요 목표시장이 이러한 프리미엄 가공식품 시장입니다.
프리미엄 가공식품 시장은 그 특성상 제품 가격 수준이 통상적인 식품에 비해 높아 과거 일부 친환경식품 유통업체에 한정돼 성장해 왔습니다. 하지만, 최근 몇 년간 국민소득의 향상, 식품 안정성에 대한 관심 증대 등에 힘입어 시장 규모가 급격히 확대되고 있습니다.

(단위:억)

국내 주요 친환경식품 유통업체 합산 매출액 추이.jpg
국내 주요 친환경식품 유통업체 합산 매출액 추이

주: 주요 친환경식품 유통업체 중 외부감사대상법인인 초록마을, 올가홀푸드의 합산 매출액
자료: 금융감독원 전자공시(DART)

[시중에 유통되고 있는 주요 프리미엄 소금]

제품명

특징

히말라야 핑크 
암염 가는 소금

히말라야 고원지대에서 약 2만년 전에 형성된 소금바위에서 생성된 소금, 
철분, 요오드, 칼슘 등 84종의 미네랄 함유

사해 가는 소금

이스라엘 사해의 천일염을 정제한 소금. 사해에서만 얻을 수 있는 12종의 
미네랄 등 총 33종 미네랄 함유

칸나멜라 그레이브레타뉴 소금

프랑스 게랑드 염전에서 추출한 소금

핑크 솔트 
플레이크

세계 희귀 소금 산지인 호주 머레이 강에서 자연적으로 형성된 분홍색 소금

나귀소금

전남 신안군 도초도에서 연중 햇볕이 가장 많은 6~8월 생산한 천일염. 5년 
이상 숙성

염꽃천일염

물 위에 소금 결정이 떠 있는 모습이 꽃같다는 의미에서 이름 붙여진 최상급 토판염

커피소금

최상급 천일염을 엄선해 만들 것으로 커피에 넣어 독특한 풍미를 내는데 쓰임

자료: 신세계백화점, 갤러리아백화점

(4) 신규사업 등의 내용 및 전망

① 인산죽염 항노화 지역특화농공단지 조성

당사는 경상남도 함양군을 중심으로 인산 죽염 항노화 특화농공단지 조성 사업을 추진하고 있습니다. 동 사업은 전북 남원 및 경남 함양 경계지역인 함양읍 죽림리
산318번지 일원에 21만722㎡ 면적
의 농공단 지를 조성하는 사업으로 1차 산업(농산물 생산), 2차 산업(식품제조생산), 3차 산업(유통, 판매, 체험, 관광)융합을 통해 산업과 문화, 건강과 휴양체험을 함께하는 복합기능 지역특화 농공단지입니다. 

단지 내에는 △죽염, 엑기스, 환류, 장류 등 공장 △영화관, 체험관, 홍보관 등 문화센터 △판매장, 레스토랑, 카페 등 판매 센터 △연수원, 강당, 기숙사 등 힐링 센터 등을조성할 계획이며 이외에도 연구실, 안내소 등도 설치됩니다. 조성되는 특화단지는 기존 공산품만 생산하는 일반적인 공장 개념을 뛰어넘어 생산 및 제조시설을 비롯한 다양한 체험과 공연· 전시·휴양시설을 갖춘 힐링과 문화가 결합된 복합농공단지로서중장기적으로 당사의 신성장 동력으로 작용 가능할 전망입니다. 또한 현재 함양군내 산개해 위치해 있는 공장, 물류창고, 연수원의 물리적인 차이는 농공단지내 당사 생산 및 관리시설의 집합을 통해 당사의 업무 및 생산의 효율성 증대를 도모할 수 있을것으로 예상합니다. 생산시설 및 물류창고의 통합운영으로인한 물류비용 절감은 이익증대에 영향을 줄것으로 판단하고 있으며, 생산부문 및 관리부문 통합으로 보다 효율적인 관리시스템을 구축하여 관리의 효율성 또한 높일 수 있을것으로 기대하고 있습니다.

② 전통주류시장 진출

당사는 인산 김일훈 선생의 죽염종가로서 전통적 생산방식에 따라 장류 및 죽염응용식품을 제조해오면서 수 십년 간 축적되어온 발효 기술을 기반으로 첨가제 없는 전통주를 보급, 대중화하고자 독자적인 브랜드를 만들어 지난 18년 3월 전통주류시장에 진출하게 되었습니다. 2017년 3월 30일자 인산가 주주총회에서 주류, 탁주, 증류식 소주, 일반 증류주 제조 및 판매업의 신규 사업목적 등재가 승인 되었고, 농업회사법인 인산농장에서 주류를 생산하고 있으며, 당사에서 판매를 진행하고 있습니다. 최근전통주시장의 높은 성장을 비추어 볼때 향후 당사의 매출 신장에 영향을 줄 것으로 판단하고 있습니다.

③ H&B(Health and Beauty) 사업영역 확장을 통한 성장 모멘텀 확보

건강전문 기업으로 30여년간 품질과 고객서비스 활동을 통한 회원제중심의 비즈니스로 견고한 성장을 이어 온 당사는 최근 죽염을 원료로한 솔트코스메틱 브랜드 「씨실SEASEAL」를 출시하며
급격한 시장성장세를 보이고 있는 H&B 시장에 진출 하였습니다. 당사의 대표 품목인 죽염을 원료로 활용한 Cosmetic 시장에 진출하여 기존영위하던 죽염 및 건강식품 중심의 Health 사업영역에 이어 Beauty까지 그 사업영역을 확장해 시너지효과를 극대화 할 계획입니다.

씨실(seaseal)

H&B 시장이 성장하며 화장품의 원료 및 소재에까지 소비자의 관심이 높아졌으며, 보다 안전하고 보다 자연적인 원료 사용을 선호함에 따라 화학성분이나 위험요소가 있는 원료를 배제하고 유기농 원료의 사용은 물론 생물이 자연적으로 만들어 내는 물질을 응용한 바이오 테크놀로지를 적용한 소재의 활용과 연구가 활발하게 이루어 지고 있습니다. 당사의 죽염은 미네랄이 풍부하고 항산화 효능을가지고 있으며 피부보호 및 피부 밸런스 유지 효과가 뛰어나 화장품원재료로써 큰 가능성을 가지고 있기에 H&B시장 진출은 당사의 또다른 성장동력원이 될수 있을것으로 판단하고 있습니다.

당사는 죽염을 원료로 한 솔트 코스메틱 브랜드 'SEASEAL(씨실)'을 론칭하였으며, 씨실브랜드는 '자연이 만든 인산죽염의 피부 솔루션'이라는 컨셉으로 모든 제품에 당사의 죽염이 함유됨은 물론 내용물의 95%이상을 자연유래 성분을 사용하였습니다. 또한 화장품 제조시 일반적으로 사용되는 정제수 대신 미네랄과 아미노산이 풍부하고 체내수분과 가장 유사하다는 대나무수를 사용하여 민감한 피부에도 사용이 가능한 피부 저자극 제품으로 구성 될 예정입니다.

씨실 헤어 케어라인.jpg
씨실 헤어 케어라인

이번 출시제품은 헤어케어 제품군인 Repair, Anti-hair loss(탈모방지), 트리트먼트, 스칼프(두피) 스케일러로 구분되며 바디케어 제품군은 바디워시, 로션, 스크럽으로 구분됩니다. 헤어케어 라인의 제품들은 자연유래 성분이 95% 이상이며, 죽염, 대나무수, 해조류 (베더락스, 다시마, 스피룰리나추출물) 성분을 함유하고 있습니다.
바디케어 라인의 제품 역시 자연유래 성분이 95% 이상이며, 죽염, 대나무수, 해조류(바다포도, 해조추출물)성분, 블래더랙, 꿀풀추출물이 함유되어 있
어
자
연
지향 제품을선호하는 소비트렌드를 충족시킬 것이라 판단하고 있습니다.

또한 현재 독일 등 유럽을 중심으로 큰 폭의 시장 성장세를 보이고 있는 솔트 Cosmetic 시장은 그동안 식재료로만 여겨졌던 소금의 다양한 스킨 케어 효능에 대한 연구결과가 나오면서 소금을 활용한 Cosmetic 개발이 활발하게 이루어지고 있으며, 유럽은 이미 상당 규모의 솔트 Cosmetic 시장이 형성되어 있어 국내 소비자의 관심도 점차 늘어나는 추세로 대부분 수입 제품에 의존하고 있습니다. 이번 당사 브랜드 론칭을 통해 솔트 Cosmetic 제품을 한국시장에 본격적으로 소개함으로써 시장 주도권을 선취한다는 계획입니다.

죽염관련 Cosmetic
제품 출시

는 시장에서 제품 차별화 및 경쟁력을 가질것이라 예상되며, 그동안 영위하던 국내유통채널을 글로벌로 확장하는 효과를 나타낼 것이라 판단하고 있습니다. 또한
H&B
사업영역 진출은 젊은연령층이
죽염을 Cosmetic
이라는 매개체로 체험할수 있는 기회가 될것이며, 이는 식용외 용도에서의 죽염 기능을 효과적으로 인식시키고 새로운 시장으로 사업확장을 이끌것입니다.

(5) 조직도

영업조직도

2. 주주총회 목적사항별 기재사항

□ 정관의 변경

가. 집중투표 배제를 위한 정관의 변경 또는 그 배제된 정관의 변경

변경전 내용
변경후 내용
변경의 목적

-
-
-

나. 그 외의 정관변경에 관한 건

변경전 내용
변경후 내용
변경의 목적

제2조 【목적】

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

<신규추가>

54. 위 관련 부대사업 일체

제2조 【목적】

54. 토목건축공사업,전기공사업,

준설공사업

55. 건설용역업

56. 산업, 환경설비공사업

57. 공장부지 조성 및 공급업

58. 건축, 토목, 전기 등 시설물에 대한

개·보수업

59. 건설업

60. 라이브방송업

61. 데이터방송업

62. 인터넷방송업

63. 디지털 컨텐츠의 개발, 제작, 유통,

판매에 관한 사업

64. 방송프로그램제작업

65. 위 관련 부대사업 일체

사업목적추가

제44조 【감사의수,선임,임기,보수】

④ 감사의 선임은 출석한 주주의 의결권의 과반수로 하되 발행주식총수의 4분의1 이상의 수로 하여야 한다. 그러나 의결권 있는 발행주식총수의 100분의 3을 초과하는 수의 주식을 가진 주주는 그 초과하는 주식에 관하여 감사의 선임에는 의결권을 행사하지 못한다.

제44조 【감사의수,선임,임기,보수】

④ 감사의 선임은 출석한 주주의 의결권의 과반수로 하되 발행주식총수의 4분의1 이상의 수로 하여야 한다. 다만, 상법 제368조의4제1항에 따라 전자적 방법으로 의결권을 행사할 수 있도록 한 경우에는 출석한 주주의 의결권의 과반수로써 감사의 선임을 결의할 수 있다.그러나 의결권 있는 발행주식총수의 100분의 3을 초과하는 수의 주식을 가진 주주는 그 초과하는 주식에 관하여 감사의 선임에는 의결권을 행사하지 못한다.

상법개정에 따른

정관반영

□ 재무제표의 승인

가. 해당 사업연도의 영업상황의 개요

상기 "Ⅲ.경영참고사항, 1.사업의 개요, 나.회사의 현황, (1) 영업개황 및 사업부문의 구분, (가) 영업개황"의 내용을 참조하시기 바랍니다.

나. 해당 사업연도의 대차대조표(재무상태표)ㆍ손익계산서(포괄손익계산서)ㆍ이익잉여금처분계산서(안) 또는 결손금처리계산서(안)

※ 아래 재무제표는 감사전 연결ㆍ별도 재무제표이며, 외부감사인의 감사 결과에 따라 변경될 수 있습니다. 외부감사인의 감사의견을 포함한 최종 재무제표는 향후 전자공시시스템 (http://dart.fss.or.kr)에 공시예정인 당사의 연결ㆍ별도 감사보고서를 참조하시기 바랍니다.

1) 연결재무제표

연 결 재 무 상 태 표

제 4(당)기 2020년 12월 31일 현재

제 3(전)기 2019년 12월 31일 현재

주식회사 인산가와 그 종속기업
(단위 : 원)

과 목
제 4(당) 기말
제 3(전) 기말

자산

I. 유동자산

27,234,297,211

26,750,473,878

현금및현금성자산
7,188,336,102

11,686,055,483

매출채권
1,017,493,802

898,171,054

기타금융자산
10,836,132,971

7,523,116,293

기타자산
348,765,513

238,282,431

재고자산
7,843,568,823

6,404,848,617

II. 비유동자산

37,917,142,880

23,025,582,190

유형자산
33,422,156,365

19,870,282,539

무형자산
273,009,370

353,036,365

기타금융자산
1,097,359,300

216,681,751

기타자산
3,124,617,845

2,585,581,535

자산총계

65,151,440,091

49,776,056,068

부채

I. 유동부채

17,751,449,833

7,986,905,640

매입채무
271,655,505

229,074,815

계약부채
537,335,549

175,416,307

단기차입금
891,000,000

891,000,000

유동성장기차입금
2,950,000,000

3,725,000,000

유동리스부채
320,624,193

217,740,978

유동성사채
9,688,533,342

-

당기법인세부채
376,395,505

622,111,263

기타금융부채
2,439,906,801

1,921,237,147

기타부채
275,998,938

205,325,130

II. 비유동부채

12,628,668,125

11,042,990,130

장기차입금
7,322,000,000

2,750,000,000

비유동리스부채
153,051,837

100,786,708

사채
4,667,748,123

7,651,920,269

기타금융부채
314,126,678

460,270,452

이연법인세부채
171,741,487

80,012,701

부채총계

30,380,117,958

19,029,895,770

자본

지배기업의 소유주지분

34,304,065,919

30,587,429,150

I. 납입자본

19,209,804,469

19,174,948,075

보통주자본금
2,653,785,100

2,650,785,100

주식발행초과금
16,556,019,369

16,524,162,975

II. 연결이익잉여금

12,330,044,379

8,441,556,138

III. 연결기타자본항목

2,994,392,127

2,970,924,937

IV. 연결기타포괄손익누계액

-

-

비지배지분
237,081,158
237,081,158
158,731,148
158,731,148

자본총계

34,771,322,133

30,746,160,298

부채와자본총계

65,151,440,091

49,776,056,068

연 결 포 괄 손 익 계 산 서

제4(당)기 2020년 01월 01일부터 2020년 12월 31일까지

제3(전)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지

주식회사 인산가와 그 종속기업
(단위 : 원)

과 목
제 4(당) 기
제 3(전) 기

매출액

30,464,515,493

25,864,241,016

매출원가

10,110,093,735

9,044,374,088

매출총이익

20,354,421,758

16,819,866,928

판매비와 관리비

14,641,208,859

12,826,986,867

대손상각비
(187,292,387)

235,208,894

기타판매비와 관리비
14,828,501,246

12,591,777,973

영업이익

5,713,212,899

3,992,880,061

금융수익
131,272,181

101,981,212

금융비용
277,513,303

74,625,088

기타금융비용
277,513,303

74,625,088

기타수익
95,213,877

66,949,427

기타비용
116,200,985

175,444,086

법인세비용차감전순이익(손실)

5,545,984,669

3,911,741,526

법인세비용
785,234,068

756,801,981

연결당기순이익(손실)

4,760,750,601

3,154,939,545

연결당기순이익의 귀속:

지배기업의 소유주지분(손실)
4,682,400,591

3,129,973,478

비지배지분
78,350,010

24,966,067

연결기타포괄손익

-

-

연결총포괄이익(손실)

4,760,750,601

3,154,939,545

연결총포괄이익의 귀속:

지배기업의 소유주지분(손실)
4,682,400,591

3,129,973,478

비지배지분
78,350,010

24,966,067

X. 주당손익

기본주당이익(손실)

177

121

희석주당이익(손실)

170

117

연 결 자 본 변 동 표

제4(당)기 2020년 01월 01일부터 2020년 12월 31일까지

제3(전)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지

주식회사 인산가와 그 종속기업
(단위 : 원)

과 목
지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본
비지배지분
자본 합계

보통주자본금
주식발행초과금
이익잉여금
기타자본항목
지배기업의 소유주에게
귀속되는 자본합계

2019.01.01 (기초자본)
2,447,125,600
12,554,554,845
5,800,132,060
3,270,958,931
24,072,771,436
133,765,081
24,206,536,517

전환사채의 보통주 전환
188,708,900
3,810,850,735
-
(387,863,561)
3,611,696,074
-
3,611,696,074

자기주식 거래로 인한 증감
-
-
-
(933,587)
(933,587)
-
(933,587)

주식기준보상거래

14,950,600
158,757,395
-
88,763,154
262,471,149
-
262,471,149

배당금 지급
-
-
(488,549,400)
-

(488,549,400)

-

(488,549,400)

당기순이익(손실)
-
-
3,129,973,478
-

3,129,973,478

24,966,067
3,154,939,545

자본 증가(감소) 합계
203,659,500
3,969,608,130
2,641,424,078
(300,033,994)
6,514,657,714

24,966,067

6,539,623,781

2019.12.31 (기말자본)
2,650,785,100
16,524,162,975
8,441,556,138
2,970,924,937
30,587,429,150
158,731,148
30,746,160,298

2020.01.01 (기초자본)
2,650,785,100
16,524,162,975
8,441,556,138
2,970,924,937
30,587,429,150
158,731,148
30,746,160,298

주식기준보상거래

3,000,000
31,856,394
-
23,467,190
58,323,584
-
58,323,584

배당금 지급
-
-
(793,912,350)
-
(793,912,350)
-
(793,912,350)

당기순이익(손실)

4,682,400,591
-
4,682,400,591
78,350,010
4,760,750,601

자본 증가(감소) 합계
3,000,000
31,856,394
3,888,488,241
23,467,190
3,946,811,825
78,350,010
4,025,161,835

2020.12.31 (기말자본)
2,653,785,100
16,556,019,369
12,330,044,379
2,994,392,127
34,534,240,975
237,081,158
34,771,322,133

연 결 현 금 흐 름 표

제4(당)기 2020년 01월 01일부터 2020년 12월 31일까지

제3(전)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지

주식회사 인산가와 그 종속기업
(단위 : 원)

과 목

제 4(당) 기

제 3(전) 기

I. 영업활동으로 인한 현금흐름

5,685,619,284

3,794,399,796

영업에서 창출된 현금
6,680,227,884

4,318,092,334

이자수취
138,808,318

96,234,235

이자지급
(194,195,878)

(173,086,164)

법인세납부
(939,221,040)

(446,840,609)

II. 투자활동으로 인한 현금흐름

(18,618,429,628)

(6,258,662,678)

단기금융상품의 처분
24,120,000,000

14,500,000,000

단기대여금의 감소
173,823,290

245,475,181

기타투자자산의 처분
24,038,460

-

유형자산의 처분
5,200,000

380,000

정부보조금의 수령
1,310,168,510

보증금의 감소
7,071,251

370,252,500

단기금융상품의 취득
(28,423,841,661)

(14,980,000,000)

장기금융상품의 취득
(60,000,000)

-

단기대여금의 취득
(3,004,403)

-

기타투자자산의 취득
(516,000,000)

(698,500,000)

유형자산의 취득
(15,079,536,275)

(5,656,103,679)

무형자산의 취득
(147,900,000)

(20,166,680)

보증금의 증가
(28,448,800)

(20,000,000)

III. 재무활동으로 인한 현금흐름

8,434,274,792

10,830,256,601

장기차입금의 증가
4,422,000,000

2,000,000,000

유동성장기부채의 증가
2,200,000,000

-

유동성사채의 발행
5,853,510,000

10,000,000,000

주식선택권행사로 인한 현금유입
24,600,000

122,594,920

단기차입금의 상환
-

(99,000,000)

유동성장기부채의 상환
(2,825,000,000)

(137,500,000)

배당금지급
(793,912,350)

(488,549,400)

비유동리스부채의 감소
(411,922,858)

(521,288,919)

보증금의 감소
(35,000,000)

(46,000,000)

IV. 현금및현금성자산의 증가(감소)

(4,498,535,552)

8,365,993,719

V. 기초 현금및현금성자산

11,686,055,483

3,320,673,714

VI.
현금및현금성자산의 환율변동 효과

816,171

(611,950)

VII. 기말 현금및현금성자산

7,188,336,102

11,686,055,483

2) 별도재무제표

재 무 상 태 표

제 4(당)기말 2020년 12월 31일 현재

제 3(전)기말 2019년 12월 31일 현재

주식회사 인산가
(단위 : 원)

과 목
제 4(당)기
제 3(전)기

자산

I. 유동자산

26,170,969,822

26,116,708,301

현금및현금성자산
6,718,204,316

11,385,110,825

매출채권
1,013,048,700

897,131,678

기타금융자산
11,240,305,103

7,925,915,798

기타자산
360,816,008

258,374,222

재고자산
6,838,595,695

5,650,175,778

II. 비유동자산

35,729,473,190

20,980,726,336

유형자산
30,657,331,764

17,148,926,000

무형자산
270,529,370

349,596,365

투자부동산
309,634,911

319,940,685

종속기업투자
360,000,000

360,000,000

기타금융자산
1,007,359,300

216,681,751

기타자산
3,124,617,845

2,585,581,535

자산총계

61,900,443,012

47,097,434,637

부채

I. 유동부채

17,769,555,131

6,926,060,709

매입채무
705,069,597

476,557,637

계약부채
537,274,349

175,286,987

단기차입금
891,000,000

891,000,000

유동성장기차입금
2,950,000,000

2,650,000,000

유동리스부채
320,624,193

217,740,978

당기법인세부채
233,422,233

580,611,525

유동성사채
9,688,533,342

-

기타금융부채
2,180,768,109

1,737,734,258

기타부채
262,863,308

197,129,324

II. 비유동부채

11,280,782,663

10,588,765,648

장기차입금
5,922,000,000

2,250,000,000

비유동리스부채
153,051,837

100,786,708

금융보증부채
16,283,153

23,591,630

사채
4,667,748,123

7,651,920,269

기타금융부채
314,126,678

460,270,452

이연법인세부채
207,572,872

102,196,589

부채총계

29,050,337,794

17,514,826,357

자본

I. 납입자본

19,209,804,469

19,174,948,075

보통주자본금
2,653,785,100

2,650,785,100

주식발행초과금
16,556,019,369

16,524,162,975

II. 이익잉여금

10,637,615,367

7,428,442,013

III. 기타자본항목

3,002,685,382

2,979,218,192

자본총계

32,850,105,218

29,582,608,280

부채와자본총계

61,900,443,012

47,097,434,637

포 괄 손 익 계 산 서

제4(당)기 2020년 01월 01일부터 2020년 12월 31일까지

제3(전)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지

주식회사 인산가
(단위 : 원)

과 목
제 4(당) 기
제 3(전) 기

매출액

30,588,830,527

26,019,709,811

매출원가

11,328,880,100

9,764,014,941

매출총이익

19,259,950,427

16,255,694,870

판매비와관리비

14,491,552,073

12,627,142,131

대손상각비
(187,292,387)

235,208,894

기타판매비와 관리비
14,678,844,460

12,391,933,237

영업이익

4,768,398,354

3,628,552,739

금융수익
148,769,537

123,175,081

금융비용
248,785,958

48,441,642

기타의 대손상각비
-

-

기타금융비용
248,785,958

48,441,642

기타수익
102,267,247

71,311,240

기타비용
122,606,985

179,136,634

법인세비용참감전순이익

4,648,042,195

3,595,460,784

법인세비용
644,956,491

715,635,761

당기순이익

4,003,085,704

2,879,825,023

기타포괄손익

-

-

총포괄손익

4,003,085,704

2,879,825,023

주당손익

기본주당이익

151

111

희석주당이익

148

108

자 본 변 동 표

제4(당)기 2020년 01월 01일부터 2020년 12월 31일까지

제3(전)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지

주식회사 인산가
(단위 : 원)

과 목
납입자본
이익잉여금
기타자본항목
총 계

보통주자본금
주식발행초과금

2019.01.01(전기초)
2,447,125,600
12,554,554,845
5,037,166,390
3,279,252,186
23,318,099,021

사채의 보통주 전환
188,708,900
3,810,850,735
-
(387,863,561)
3,611,696,074

자기주식 거래로 인한 증감
-
-
-
(933,587)
(933,587)

주식기준보상거래
14,950,600
158,757,395
-
88,763,154
262,471,149

배당금지급
-
-
(488,549,400)
-
(488,549,400)

당기순이익
-
-
2,879,825,023
-
2,879,825,023

자본 증가(감소) 합계
203,659,500
3,969,608,130
2,391,275,623
(300,033,994)
6,264,509,259

2019.12.31(전기말)
2,650,785,100
16,524,162,975
7,428,442,013
2,979,218,192
29,582,608,280

2020.01.01(당기초)
2,650,785,100
16,524,162,975
7,428,442,013
2,979,218,192
29,582,608,280

주식기준보상거래
3,000,000
31,856,394
-
23,467,190
58,323,584

배당금지급
-
-
(793,912,350)
-
(793,912,350)

당기순이익
-
-
4,003,085,704
-
4,003,085,704

자본 증가(감소) 합계
3,000,000
31,856,394
3,209,173,354
23,467,190
3,267,496,938

2020.12.31(당기말)
2,653,785,100
16,556,019,369
10,637,615,367
3,002,685,382
32,850,105,218

현 금 흐 름 표

제4(당)기 2020년 01월 01일부터 2020년 12월 31일까지

제3(전)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지

주식회사 인산가
(단위 : 원)

과 목
제 4(당)기
제 3(전)기

I. 영업활동으로 인한 현금흐름

5,803,131,173

3,791,254,556

영업으로부터 창출된 현금
6,698,453,700

4,243,150,791

이자의 수취
156,697,449

122,028,104

이자의 지급
(165,250,476)

(147,996,800)

법인세의 납부
(886,769,500)

(425,927,539)

II. 투자활동으로 인한 현금흐름

(19,080,128,645)

(6,105,046,042)

1. 투자활동으로 인한 현금 유입액
24,327,128,599

15,206,351,209

단기금융상품의 처분
24,120,000,000

14,500,000,000

기타투자자산의 처분
24,038,460

단기대여금의 감소
170,818,888

335,718,709

유형자산의 처분
5,200,000

380,000

보증금의 감소
7,071,251

370,252,500

2. 투자활동으로 인한 현금 유출액
(43,407,257,244)

(21,311,397,251)

단기금융상품의 취득
(28,333,841,661)

(14,980,000,000)

단기대여금의 증가
(3,004,403)

-

장기성예금의 증가
(60,000,000)

-

기타투자자산의 취득
(516,000,000)

(698,500,000)

유형자산의 취득
(14,318,062,380)

(5,569,370,571)

무형자산의 취득
(147,900,000)

(20,166,680)

투자부동산의 취득
-

(23,360,000)

보증금의 증가
(28,448,800)

(20,000,000)

III. 재무활동으로 인한 현금흐름

8,609,274,792

10,417,756,601

1. 재무활동으로 인한 현금 유입액
12,500,110,000

11,622,594,920

장기차입금의 차입
4,422,000,000

1,500,000,000

유동성장기부채의 차입
2,200,000,000

-

유동성사채의 증가
1,244,100,000

사채의 증가
4,609,410,000

10,000,000,000

주식선택권행사로 인한 현금유입
24,600,000

122,594,920

2. 재무활동으로 인한 현금 유출액
(3,890,835,208)

(1,204,838,319)

단기차입금의 상환

(99,000,000)

유동성장기부채의 상환
(2,650,000,000)

(50,000,000)

보증금의 감소
(35,000,000)

(46,000,000)

배당금의 지급
(793,912,350)

(488,549,400)

리스부채의 감소
(411,922,858)

(521,288,919)

IV. 현금및현금성자산의 증가(감소)

(4,667,722,680)

8,103,965,115

V. 기초 현금및현금성자산

11,385,110,825

3,281,757,660

VI. 현금및현금성자산의 환율변동으로 인한 효과

816,171

(611,950)

VII. 기말 현금및현금성자산

6,718,204,316

11,385,110,825

이익잉여금처분계산서

제4(당)기 2020년 01월 01일부터 2020년 12월 31일까지

제3(전)기 2019년 01월 01일부터 2019년 12월 31일까지

주식회사 인산가 (단위 : 원)

구 분
당 기
전 기

처분예정일: 2021년 3월 23일
처분확정일: 2020년 3월 24일

Ⅰ. 미처분이익잉여금

10,405,131,945

7,275,349,821

1. 전기이월미처분이익잉여금
6,402,046,241

4,395,524,798

2. 당기순이익
4,003,085,704

2,879,825,023

Ⅱ. 이익잉여금 이입액

-

-

Ⅲ. 이익잉여금 처분액

1,457,155,970

873,303,580

1. 이익준비금
132,468,720

79,391,230

2. 배당금
 (주당배당금(률):
 당기: 50원 (2.5%)
 전기: 30원 (1.6%))
1,324,687,250

793,912,350

Ⅳ. 차기이월미처분이익잉여금

8,947,975,975

6,402,046,241

 - 최근 2사업연도의 배당에 관한 사항

(단위 : 원, %)

사업연도
주당배당금
배당총액
시가배당률

2020년 (제4기)
50
1,324,687,250
2.5

2019년 (제3기)
30
793,912,350
1.6

※ 제4기 배당은 주주총회 승인결과에 따라서 변경될수 있습니다.

※ 상기 내용은 외부감사인의 감사결과 및 주주총회 승인결과에 따라서 변경될 수 있습니다.

※ 상세한 주석사항은 향후 주주총회 1주일전까지 전자공시시스템
(http://dart.fss.or.kr)에 공시예정인 당사의 감사보고서를 참조하시기 바랍니다.

□ 기타 주주총회의 목적사항

가. 의안 제목

현금배당결정 승인의 건

나. 의안의 요지

현금배당 결정내역

구분
제4기

1주당 배당금액
50원

배당총액
1,324,687,250원

시가배당률
2.5%

주) 배당금 총액은 발행주식총수(26,537,851주)에서 자기주식수(44,106주)를 제외한 주식수를 기준으로 산정한 금액입니다.

□ 이사의 보수한도 승인

가. 이사의 수ㆍ보수총액 내지 최고 한도액

(당 기)

이사의 수 (사외이사수)
4 명 ( 1명 )

보수총액 또는 최고한도액
15억원

(전 기)

이사의 수 (사외이사수)
4 명 ( 1명 )

실제 지급된 보수총액
7.1억원

최고한도액
15억원

※ 기타 참고사항

해당사항 없습니다.

□ 감사의 보수한도 승인

가. 감사의 수ㆍ보수총액 내지 최고 한도액

(당 기)

감사의 수
1명

보수총액 또는 최고한도액
1억원

(전 기)

감사의 수
1명

실제 지급된 보수총액
18백만원

최고한도액
1억원

※ 기타 참고사항

해당사항 없습니다.

IV. 사업보고서 및 감사보고서 첨부

가. 제출 개요

제출(예정)일
사업보고서 등 통지 등 방식

2021년 03월 15일
1주전 회사 홈페이지 게재

나. 사업보고서 및 감사보고서 첨부

당사는 「상법시행령」제31조 제4항 제4호에 의거하여 사업보고서 및 감사보고서는주주총회 개최 1주 전(2021년 3월 15일)까지 금융감독원 전자공시시스템 제출 및 회사 홈페이지(
홍보센터→인산새소식)에 게재할 예정입니다. 사업보고서의 경우 주주총회 이후 변경되거나 오기 등이 있을 시 수정될 수 있으며, 전자공시시스템에 정정보고서를 공시할 예정이므로 참고하시기 바랍니다.

1) 홈페이지 주소 : http://http://insanga.co.kr
2) 금융감독원 전자공시시스템 주소 : http://dart.fss.or.kr

※ 참고사항

▶ 코로나바이러스감염증-19(COVID-19)관련 안내
당사는 코로나바이러스 감염증-19의 감염 및 전파를 예방하기 위해 주주총회장 입구에서 주주님들의 체온을 측정하여 발열이 의심되는 경우 출입을 제한할 수 있음을 알려드립니다. 또한 질병 예방을 위해 주주총회 참석시 반드시 마스크를 착용해주시기 바랍니다.

▶ 전자투표에 관한 안내

당사는 상법 제368조의4에 따른 전자투표제도를 이번 주주총회에 도입하라고 결의하였으며, 이 제도의 관리업무를 한국예탁결제원에 위탁하였습니다. 주주님들께서는 아래의 방법에 따라 주주총회에 참석하지 아니하고 전자투표방식으로 의결권을행사하실 수 있습니다.

가. 전자투표 관리시스템 
 - 인터넷 주소 : https://evote.ksd.or.kr
 - 모바일 주소 : https://evote.ksd.or.kr/m

나. 전자투표 행사 기간 : 2021년 3월 13일 ～ 2021년 3월 22일

- 기간 중 오전 9시부터 오후 10시까지 시스템 접속 가능 
 (단, 마지막 날인 2021년 3월 22일은 오후 5시까지만 가능)

다. 시스템에 공인인증을 통해 주주본인을 확인 후 의안별 의결권 행사

- 주주확인용 공인인증서의 종류 : 증권거래전용 공인인증서, 은행 개인용도
 제한용 공인인증서 또는 은행/증권 범용 공인인증서

라. 수정동의안 처리: 주주총회에서 상정된 의안에 관하여 수정동의가 제출되는
 경우 전자투표는 기권으로 처리

▶ 주총 집중일 주총 개최 사유
 - 해당 사항 없음