자연과환경 — [발행조건확정]증권신고서(채무증권) (20201207)
제출인: 자연과환경

증권신고서(채무증권)
3.2
(주)자연과환경

발행조건및가액이확정된경우

증권발행조건확정

금융위원회 귀중
2020년 12월 7일

회 사 명 :

주식회사 자연과환경

대 표 이 사 :

이 병 용

본 점 소 재 지 :
충남 공주시 우성면 보흥1길 116-28

(전 화)02-557-9830

(홈페이지) http://www.e-nne.co.kr

작 성 책 임 자 :
(직 책) 사내이사 (성 명) 김 준 수

(전 화) 02-557-9830

1. 정정대상 신고서의 최초제출일 : 2020년 11월 24일

2. 모집 또는 매출 증권의 종류 : (주)자연과환경 제 10회 무기명식 이권부 무보증 전환사채

3. 모집 또는 매출금액 : 11,000,000,000원

4. 정정사유 : 전환가액 최종 확정

5. 정정사항
※ 금번 정정사항은 전환가액 확정에 따른 정정사항으로서, 정정사항 확인의 편의를 위해 정정사항은 '
굵은 빨간색'을 사용하여 기재하였으며
, 2020년 12월 3일 기재 내용 추가 보완에 따른 자진 정정사항은 '
굵은 파란색
'을 사용하여 기재하였습니다.

항 목
정정사유
정 정 전
정 정 후

※ 요약정보는 본문의 정정사항을 반영하였으며, 정오표를 별도로 기재하지 않았습니다.
※ 단순 오타인 경우 정오표를 별도로 기재하지 않았습니다.

공통 정정사항

전환가액: 1,280원(예정)
전환가액: 1,255원(확정)

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
1. 공모개요
전환가액 확정에 
따른 정정
[주1] 정정 전
[주1] 정정 후

Ⅱ. 증권의 주요 권리내용
[주2] 정정 전
[주2] 정정 후

Ⅲ. 투자위험요소
2. 회사위험 "차"
[주3] 정정 전
[주3] 정정 후

Ⅲ. 투자위험요소
2. 기타위험 "가"
[주4] 정정 전
[주4] 정정 후

[주1] 정정 전

회 차 :
10

(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
제10회 무기명식 이권부 무보증 전환사채

구 분
무기명식 이권부 무보증 전환사채

전 자 등 록 총 액
11,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
4.0

모집 또는 매출가액
전자등록금액의 100%로 합니다

모집 또는 매출총액
11,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 전자등록으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함합니다

이자율
연리이자율(%)
2.0

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법
및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하여 매 3개월마다 연 이율의 1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같습니다. 다만, 이자지급기일이 은행휴업일인 경우에는 그 다음 영업일에 이자를 지급하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. "본 사채"의 이자 계산의 기준일은 다음과 같습니다.

이자지급 기한
2021년 03월 14일, 2021년 06월 14일, 2021년 09월 14일, 2021년 12월 14일,
 2022년 03월 14일, 2022년 06월 14일, 2022년 09월 14일, 2022년 12월 14일,
 2023년 03월 14일, 2023년 06월 14일, 2023년 09월 14일, 2023년 12월 14일.

신용평가 등급
평가회사명
NICE신용평가 / 한국기업평가

평가일자
2020년 11월 24일 / 2020년 11월 24일

평가결과등급
B+(부정적) / B0(안정적)

상환방법
및 기한
상 환 방 법

가. 만기상환
만기까지 보유하고 있는 "본 사채"의 원금에 대하여는 2023년 12월 14일에 원금의 106.3412%로 일시 상환하되, 원미만은 절사합니다. 다만, 상환기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 상환기일 이후에는 이자를 계산하지 아니합니다

나. 조기상환청구권(Put-Option)
사채권자는"본 사채"의 발행일로부터1년이 경과하는 날의 이자지급기일 및 이후 매3개월이 되는 날의 이자지급기일에"본 사채"의 상환을 청구할 수 있습니다. 다만, 조기상환기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 상환기일 이후에는 이자를 계산하지 아니합니다.
 - 다 음 -

구분

조기상환 청구기간

조기상환일

조기상환률

FROM

TO

1차

2021-10-15

2021-11-14

2021-12-14

102.0302%

2차

2022-01-13

2022-02-12

2022-03-14

102.5505%

3차

2022-04-15

2022-05-15

2022-06-14

103.0760%

4차

2022-07-16

2022-08-15

2022-09-14

103.6067%

5차

2022-10-15

2022-11-14

2022-12-14

104.1428%

6차

2023-01-13

2023-02-12

2023-03-14

104.6842%

7차

2023-04-15

2023-05-15

2023-06-14

105.2311%

8차

2023-07-16

2023-08-15

2023-09-14

105.7834%

1) 조기상환청구금액: 각 전자등록금액의 100%

2) 청구기간 및 청구방법: 사채권자는 조기상환기일 전 60일 이후부터 조기상환기일 전 30일까지의 기간에 사채권자가 고객계좌에 전자등록된 경우에는 거래하는 계좌관리기관을 통하여 한국예탁결제원에 조기상환을 청구하고 자기계좌에 전자등록된 경우에는 한국예탁결제원에 조기상환을 청구하면 한국예탁결제원이 이를 취합하여 청구장소에 조기상환 청구합니다

3) 청구장소: "발행회사"의 본점

4) 지급장소: 하나은행 상암DMC지점

5) 지급일: 각 조기상환기일

상 환 기 한
2023년 12월 14일

권리행사로 인해 발행되는
지분증권의 종류 및 내용
(주)자연과환경 기명식 보통주

전환가액, 전환비율, 전환기간 등
전환권의 조건 요약

(1)전환가액 : 1,280(예정)

"본 사채"의 전환가액은 "본 사채" 발행을 위한 "발행회사"의 이사회결의일(2020년 11월 24일) 전일을 기산일로 하여 그 기산일로부터 소급하여 산정한 다음 각호의 가액 중 가장 낮은 가액을 기준주가로 하여, 기준주가의 90%에 해당하는 가액을 전환가액으로 하되, 호가 단위 미만은 절상한다. 단, "전환가액"이 "발행회사"의 보통주의 액면가 미만일 경우에는 "발행회사"의 보통주의 액면가를 "전환가액"으로 합니다

가. "발행회사"의 보통주의 1개월 "가중산술평균주가"(그 기간동안 한국거래소에서 거래된 해당 종목의 총 거래금액을 총 거래량으로 나눈 가격을 말한다. 이하 같다), 1주일 "가중산술평균주가" 및 최근일 "가중산술평균주가"를 산술평균한 가액

나. "발행회사"의 보통주의 최근일 "가중산술평균주가"

다. "발행회사"의 보통주의 "본 사채" 청약기간 개시일 전 제3거래일 "가중산술평균주가"

당사는 하기의 '증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정' 제5-22조 제1항에 의거, 기준주가를 산출하였습니다. 단, 당사는 '증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정' 제5-22조 제1항에도 불구하고, 2 이상의 신용평가업자가 평가한 본 사채의 신용평가등급이 투기등급(BB+ 이하)임에 따라 기준주가의 90%에 해당하는 가액을 '전환가액'으로 할 수 있다는 '증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정' 제5-22조 제2항에 의거, '전환가액'을 산출하였습니다.

<증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정>

제5-22조(전환사채의 전환가액 결정)
① 주권상장법인이 전환사채를 발행하는 경우 그 전환가액은 전환사채 발행을 위한 이사회결의일 전일을 기산일로 하여 그 기산일부터 소급하여 산정한 다음 각 호의가액 중 높은 가액(영제176조의8제1항의 방법으로 사채를 모집하는 방식으로 발행하는 경우에는 낮은 가액) 이상으로 한다. 다만, 전환에 따라 발행할 주식이 증권시장에서 시가가 형성되어 있지 않은 종목의주식인 경우에는 제5-18조 제3항을 준용한다.
1. 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가 및 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액
2. 최근일 가중산술평균주가

3. 청약일전(청약일이 없는 경우에는 납입일) 제3거래일 가중산술평균주가

② 제1항에 불구하고 주권상장법인이 발행하는 전환사채가 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 전환가액을 제1항 본문의 규정에 의하여 산정한 가액의 100분의 90이상으로 할 수 있다.

1. 2 이상의 신용평가업자가 평가한 해당 채권의 신용평가등급(해당 채권의 발행일부터 과거 3월 이내에 평가한 채권의 등급이 있는 경우 그 등급으로 갈음할 수 있다)이 투기등급(BB+ 이하)인 경우

2. 해당 사채를 「자산유동화에 관한 법률」에 따라 발행하는 유동화증권의 기초자산으로 하는 경우

2. 최근일 가중산술평균주가

3. 청약일전(청약일이 없는 경우에는 납입일) 제3거래일 가중산술평균주가

② 제1항에 불구하고 주권상장법인이 발행하는 전환사채가 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 전환가액을 제1항 본문의 규정에 의하여 산정한 가액의 100분의 90이상으로 할 수 있다.

1. 2 이상의 신용평가업자가 평가한 해당 채권의 신용평가등급(해당 채권의 발행일부터 과거 3월 이내에 평가한 채권의 등급이 있는 경우 그 등급으로 갈음할 수 있다)이 투기등급(BB+ 이하)인 경우

2. 해당 사채를 「자산유동화에 관한 법률」에 따라 발행하는 유동화증권의 기초자산으로 하는 경우

(2) 전환가액의 조정

가. 전환사채를 소유한 자가 전환청구를 하기 이전에 발행회사가 아래 (i) 또는 (ii)의 발행 당시 시가(본항에서 시가라 함은, 당해 발행가액 산정의 기준이 되는 기준주가를 의미한다)를 하회하는 발행가액으로 (i) 유상증자, 주식배당, 준비금의 자본전입 등으로 주식을 발행하거나, (ii) 신주인수권 또는 신주인수권이나 신주전환권이 부착된 회사채의 발행 등으로 신주인수권을 부여하는 유가증권을 발행하여 그 전환가액 조정에 관한 사항이 발생하는 경우에는 다음과 같이 전환가액을 조정한다. 본호에 따른 "전환가액"의 조정일은 (i)의 경우 유상증자, 주식배당, 준비금의자본전입 등으로 인한 신주의 발행일로 하며, (ii)의 경우 회사채의 발행일로 합니다.

- 아 래 -

▶ 조정 후 전환가액 = 조정 전 전환가액 × (기발행주식수 + 신발행주식수 × 1주당발행가격 ÷ 시가) ÷ (기발행주식수 + 신발행주식수)

다만, 위 산식 중 "기발행주식수"는 당해 조정사유가 발생하기 직전일 현재 "발행회사"의 발행주식 총수로 하며, 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행할 경우 "신발행주식수"는 당해 사채 발행시 전환가액으로 전부 주식으로 전환되거나 당해 사채 발행시 전환가액으로 신주인수권이 전부 행사될 경우 발행될 주식의 수로 한다. 또한, 위 산식 중 "1주당 발행가격"은 주식분할, 무상증자, 주식배당의 경우에는 영(0)으로 하고, 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행할 경우에는 당해 사채 발행시 전환가액으로 하며, 위의 산식에 의한 조정 후 전환가액의 호가단위 미만은 절사합니다.

나. 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등에 의하여 "전환가액"의 조정이 필요한 경우에는 당해 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등의 직전에 전환 청구되어 전액 주식으로 전환되었더라면 전환사채를 보유한 자가 가질 수 있었던 주식수를 산출할 수 있는 가액 또는 그 주식수 이상을 가질 수 있도록 하는 가액으로 "전환가액"을 조정한다. 본 호에 따른 "전환가액"의 조정일은 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등의 기준일로 합니다.

다. "본 사채" 발행일로부터 3개월 후 그리고 그 후 매 3개월마다 전환가액을 조정하되, 전환가액 조정일 전일을 기준으로 하여 산정한 "발행회사"의 보통주의 1개월 "가중산술평균주가", 1주일 "가중산술평균주가" 및 최근일 "가중산술평균주가"를 산술평균한 가액과 최근일 "가중산술평균주가" 중 낮은 가격이 직전 "전환가액"보다 낮은 경우 그 낮은 가격으로 조정하며, 전환가액의 최저 조정한도는 발행 시 전환가액(조정일 전에 발행회사가 시가를 하회하는(발행 직전일 전환가액을 하회하는 경우를 포함) 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 발행가액으로 신주인수권 또는 신주인수권이나 신주전환권이 부착된 회사채의 발행 등으로 신주인수권을 부여하는 유가증권을 발행하는등 전환가액을 이미 조정한 경우에는 이를 감안하여 산정한 가격)의 70%에 해당하는 가액으로 한다. 시가 하락에 따른 전환가액 조정일은 아래와 같습니다.

 - 아 래 -

2021년 03월 14일, 2021년 06월 14일, 2021년 09월 14일, 2021년 12월 14일,
2022년 03월 14일, 2022년 06월 14일, 2022년 09월 14일, 2022년 12월 14일,
2023년 03월 14일, 2023년 06월 14일, 2023년 09월 14일, 2023년 12월 14일.

라. 조정된 전환가액이 주식의 액면가 이하일 경우에는 액면가를 전환가액으로 하며, 전환사채에 부여된 전환권의 행사로 인하여 발행할 주식의 발행가격의 합계액은 각 전환사채의 발행가격을 초과할 수 없습니다.

마. 감자, 주식병합 등 주식가치 상승사유가 발생하는 경우 조정비율만큼 상향하여 반영한 가액을 전환가액으로 한다. 단, 감자, 주식병합 등을 위한 주주총회 결의일 전일을 기산일로 하여 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가와 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일(기산일) 가중산술평균주가 중 낮은 가액(이하 "산정가액")이 액면가액 미만이면서 기산일 전에 전환가액을 액면가액으로 이미 조정한 경우에는 조정 후 전환가액은 산정가액을 기준으로 감자, 주식병합 등으로 인한 조정비율만큼 상향 조정한 가액 이상으로 할 수 있습니다.

바. 본 항에 의하여 조정된 "전환가액"이 "발행회사"의 보통주의 액면가 이하일 경우에는 액면가를 "전환가액"으로 합니다.

사. 본 항에 의한 조정 후 "전환가액" 중 호가 단위 미만은 절상합니다.

납 입 기 일
2020년 12월 14일

전 자 등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금
지급대행기관
회 사 명
하나은행 상암DMC지점

고유번호
00158909

기 타 사 항
▶ 본 사채 발행을 위해 2020년 11월 6일에 유진투자증권(주)와 대표주관계약을 체결하였습니다. 
▶본 사채는 주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률에 의거 전자등록 발행하며, 사채권을 발행하지 아니합니다.
▶ 본사채는 실물발행이 아닌 전자등록발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재합니다.
▶ 사채권을 발행하지 않으므로 주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률에 따른 전자등록의 방법으로 한국예탁결제원이 작성, 비치하는 전자등록계좌부상에 그 수량만큼 기재함으로써 교부에 갈음합니다.
▶ "본 사채"의 권면이자율 연 2.00%는 표면이율을 의미하며, 발행수익률 연 4.00%는 만기보장수익률(YTM)을 의미합니다.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 12월 11일이며, 상장예정일은 2020년 12월 14일입니다.
▶ 상기 청약기일 및 청약공고일은 일반공모의 청약일 및 청약공고일이며, 공고는 당사의 인터넷 홈페이지에 게재합니다. 일반공모 청약 기간은 2020년 12월 9일~10일 2일간입니다.
▶ 일반공모 청약은 "대표주관회사"의 본·지점, HTS/MTS/홈페이지에서 가능합니다. 
▶ 증권신고서의 효력 발생 유,무에 따라 본사채의 공모일정이 변경될 수 있습니다.
▶상기 권리행사가격은 예정가격으로 확정 전환가액은 청약일 전 3거래일(2020년 12월 4일)에 확정될 예정입니다.

[주1] 정정 후

회 차 :
10

(단위 : 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
제10회 무기명식 이권부 무보증 전환사채

구 분
무기명식 이권부 무보증 전환사채

전 자 등 록 총 액
11,000,000,000

할 인 율(%)
-

발행수익율(%)
4.0

모집 또는 매출가액
전자등록금액의 100%로 합니다

모집 또는 매출총액
11,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 전자등록으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함합니다

이자율
연리이자율(%)
2.0

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법
및 기한
이자지급 방법
이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하여 매 3개월마다 연 이율의 1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같습니다. 다만, 이자지급기일이 은행휴업일인 경우에는 그 다음 영업일에 이자를 지급하고 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. "본 사채"의 이자 계산의 기준일은 다음과 같습니다.

이자지급 기한
2021년 03월 14일, 2021년 06월 14일, 2021년 09월 14일, 2021년 12월 14일,
 2022년 03월 14일, 2022년 06월 14일, 2022년 09월 14일, 2022년 12월 14일,
 2023년 03월 14일, 2023년 06월 14일, 2023년 09월 14일, 2023년 12월 14일.

신용평가 등급
평가회사명
NICE신용평가 / 한국기업평가

평가일자
2020년 11월 24일 / 2020년 11월 24일

평가결과등급
B+(부정적) / B0(안정적)

상환방법
및 기한
상 환 방 법

가. 만기상환
만기까지 보유하고 있는 "본 사채"의 원금에 대하여는 2023년 12월 14일에 원금의 106.3412%로 일시 상환하되, 원미만은 절사합니다. 다만, 상환기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 상환기일 이후에는 이자를 계산하지 아니합니다

나. 조기상환청구권(Put-Option)
사채권자는"본 사채"의 발행일로부터1년이 경과하는 날의 이자지급기일 및 이후 매3개월이 되는 날의 이자지급기일에"본 사채"의 상환을 청구할 수 있습니다. 다만, 조기상환기일이 은행의 휴업일에 해당하는 경우 그 다음 영업일을 상환기일로 하고, 상환기일 이후에는 이자를 계산하지 아니합니다.
 - 다 음 -

구분

조기상환 청구기간

조기상환일

조기상환률

FROM

TO

1차

2021-10-15

2021-11-14

2021-12-14

102.0302%

2차

2022-01-13

2022-02-12

2022-03-14

102.5505%

3차

2022-04-15

2022-05-15

2022-06-14

103.0760%

4차

2022-07-16

2022-08-15

2022-09-14

103.6067%

5차

2022-10-15

2022-11-14

2022-12-14

104.1428%

6차

2023-01-13

2023-02-12

2023-03-14

104.6842%

7차

2023-04-15

2023-05-15

2023-06-14

105.2311%

8차

2023-07-16

2023-08-15

2023-09-14

105.7834%

1) 조기상환청구금액: 각 전자등록금액의 100%

2) 청구기간 및 청구방법: 사채권자는 조기상환기일 전 60일 이후부터 조기상환기일 전 30일까지의 기간에 사채권자가 고객계좌에 전자등록된 경우에는 거래하는 계좌관리기관을 통하여 한국예탁결제원에 조기상환을 청구하고 자기계좌에 전자등록된 경우에는 한국예탁결제원에 조기상환을 청구하면 한국예탁결제원이 이를 취합하여 청구장소에 조기상환 청구합니다

3) 청구장소: "발행회사"의 본점

4) 지급장소: 하나은행 상암DMC지점

5) 지급일: 각 조기상환기일

상 환 기 한
2023년 12월 14일

권리행사로 인해 발행되는
지분증권의 종류 및 내용
(주)자연과환경 기명식 보통주

전환가액, 전환비율, 전환기간 등
전환권의 조건 요약

(1)전환가액 :
1,255(확정)

"본 사채"의 전환가액은 "본 사채" 발행을 위한 "발행회사"의 이사회결의일(2020년 11월 24일) 전일을 기산일로 하여 그 기산일로부터 소급하여 산정한 다음 각호의 가액 중 가장 낮은 가액을 기준주가로 하여, 기준주가의 90%에 해당하는 가액을 전환가액으로 하되, 호가 단위 미만은 절상한다. 단, "전환가액"이 "발행회사"의 보통주의 액면가 미만일 경우에는 "발행회사"의 보통주의 액면가를 "전환가액"으로 합니다

가. "발행회사"의 보통주의 1개월 "가중산술평균주가"(그 기간동안 한국거래소에서 거래된 해당 종목의 총 거래금액을 총 거래량으로 나눈 가격을 말한다. 이하 같다), 1주일 "가중산술평균주가" 및 최근일 "가중산술평균주가"를 산술평균한 가액

나. "발행회사"의 보통주의 최근일 "가중산술평균주가"

다. "발행회사"의 보통주의 "본 사채" 청약기간 개시일 전 제3거래일 "가중산술평균주가"

당사는 하기의 '증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정' 제5-22조 제1항에 의거, 기준주가를 산출하였습니다. 단, 당사는 '증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정' 제5-22조 제1항에도 불구하고, 2 이상의 신용평가업자가 평가한 본 사채의 신용평가등급이 투기등급(BB+ 이하)임에 따라 기준주가의 90%에 해당하는 가액을 '전환가액'으로 할 수 있다는 '증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정' 제5-22조 제2항에 의거, '전환가액'을 산출하였습니다.

<증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정>

제5-22조(전환사채의 전환가액 결정)
① 주권상장법인이 전환사채를 발행하는 경우 그 전환가액은 전환사채 발행을 위한 이사회결의일 전일을 기산일로 하여 그 기산일부터 소급하여 산정한 다음 각 호의가액 중 높은 가액(영제176조의8제1항의 방법으로 사채를 모집하는 방식으로 발행하는 경우에는 낮은 가액) 이상으로 한다. 다만, 전환에 따라 발행할 주식이 증권시장에서 시가가 형성되어 있지 않은 종목의주식인 경우에는 제5-18조 제3항을 준용한다.
1. 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가 및 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액
2. 최근일 가중산술평균주가

3. 청약일전(청약일이 없는 경우에는 납입일) 제3거래일 가중산술평균주가

② 제1항에 불구하고 주권상장법인이 발행하는 전환사채가 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 전환가액을 제1항 본문의 규정에 의하여 산정한 가액의 100분의 90이상으로 할 수 있다.

1. 2 이상의 신용평가업자가 평가한 해당 채권의 신용평가등급(해당 채권의 발행일부터 과거 3월 이내에 평가한 채권의 등급이 있는 경우 그 등급으로 갈음할 수 있다)이 투기등급(BB+ 이하)인 경우

2. 해당 사채를 「자산유동화에 관한 법률」에 따라 발행하는 유동화증권의 기초자산으로 하는 경우

2. 최근일 가중산술평균주가

3. 청약일전(청약일이 없는 경우에는 납입일) 제3거래일 가중산술평균주가

② 제1항에 불구하고 주권상장법인이 발행하는 전환사채가 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 전환가액을 제1항 본문의 규정에 의하여 산정한 가액의 100분의 90이상으로 할 수 있다.

1. 2 이상의 신용평가업자가 평가한 해당 채권의 신용평가등급(해당 채권의 발행일부터 과거 3월 이내에 평가한 채권의 등급이 있는 경우 그 등급으로 갈음할 수 있다)이 투기등급(BB+ 이하)인 경우

2. 해당 사채를 「자산유동화에 관한 법률」에 따라 발행하는 유동화증권의 기초자산으로 하는 경우

(2) 전환가액의 조정

가. 전환사채를 소유한 자가 전환청구를 하기 이전에 발행회사가 아래 (i) 또는 (ii)의 발행 당시 시가(본항에서 시가라 함은, 당해 발행가액 산정의 기준이 되는 기준주가를 의미한다)를 하회하는 발행가액으로 (i) 유상증자, 주식배당, 준비금의 자본전입 등으로 주식을 발행하거나, (ii) 신주인수권 또는 신주인수권이나 신주전환권이 부착된 회사채의 발행 등으로 신주인수권을 부여하는 유가증권을 발행하여 그 전환가액 조정에 관한 사항이 발생하는 경우에는 다음과 같이 전환가액을 조정한다. 본호에 따른 "전환가액"의 조정일은 (i)의 경우 유상증자, 주식배당, 준비금의자본전입 등으로 인한 신주의 발행일로 하며, (ii)의 경우 회사채의 발행일로 합니다.

- 아 래 -

▶ 조정 후 전환가액 = 조정 전 전환가액 × (기발행주식수 + 신발행주식수 × 1주당발행가격 ÷ 시가) ÷ (기발행주식수 + 신발행주식수)

다만, 위 산식 중 "기발행주식수"는 당해 조정사유가 발생하기 직전일 현재 "발행회사"의 발행주식 총수로 하며, 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행할 경우 "신발행주식수"는 당해 사채 발행시 전환가액으로 전부 주식으로 전환되거나 당해 사채 발행시 전환가액으로 신주인수권이 전부 행사될 경우 발행될 주식의 수로 한다. 또한, 위 산식 중 "1주당 발행가격"은 주식분할, 무상증자, 주식배당의 경우에는 영(0)으로 하고, 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행할 경우에는 당해 사채 발행시 전환가액으로 하며, 위의 산식에 의한 조정 후 전환가액의 호가단위 미만은 절사합니다.

나. 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등에 의하여 "전환가액"의 조정이 필요한 경우에는 당해 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등의 직전에 전환 청구되어 전액 주식으로 전환되었더라면 전환사채를 보유한 자가 가질 수 있었던 주식수를 산출할 수 있는 가액 또는 그 주식수 이상을 가질 수 있도록 하는 가액으로 "전환가액"을 조정한다. 본 호에 따른 "전환가액"의 조정일은 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등의 기준일로 합니다.

다. "본 사채" 발행일로부터 3개월 후 그리고 그 후 매 3개월마다 전환가액을 조정하되, 전환가액 조정일 전일을 기준으로 하여 산정한 "발행회사"의 보통주의 1개월 "가중산술평균주가", 1주일 "가중산술평균주가" 및 최근일 "가중산술평균주가"를 산술평균한 가액과 최근일 "가중산술평균주가" 중 낮은 가격이 직전 "전환가액"보다 낮은 경우 그 낮은 가격으로 조정하며, 전환가액의 최저 조정한도는 발행 시 전환가액(조정일 전에 발행회사가 시가를 하회하는(발행 직전일 전환가액을 하회하는 경우를 포함) 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 발행가액으로 신주인수권 또는 신주인수권이나 신주전환권이 부착된 회사채의 발행 등으로 신주인수권을 부여하는 유가증권을 발행하는등 전환가액을 이미 조정한 경우에는 이를 감안하여 산정한 가격)의 70%에 해당하는 가액으로 한다. 시가 하락에 따른 전환가액 조정일은 아래와 같습니다.

 - 아 래 -

2021년 03월 14일, 2021년 06월 14일, 2021년 09월 14일, 2021년 12월 14일,
2022년 03월 14일, 2022년 06월 14일, 2022년 09월 14일, 2022년 12월 14일,
2023년 03월 14일, 2023년 06월 14일, 2023년 09월 14일, 2023년 12월 14일.

라. 조정된 전환가액이 주식의 액면가 이하일 경우에는 액면가를 전환가액으로 하며, 전환사채에 부여된 전환권의 행사로 인하여 발행할 주식의 발행가격의 합계액은 각 전환사채의 발행가격을 초과할 수 없습니다.

마. 감자, 주식병합 등 주식가치 상승사유가 발생하는 경우 조정비율만큼 상향하여 반영한 가액을 전환가액으로 한다. 단, 감자, 주식병합 등을 위한 주주총회 결의일 전일을 기산일로 하여 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가와 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일(기산일) 가중산술평균주가 중 낮은 가액(이하 "산정가액")이 액면가액 미만이면서 기산일 전에 전환가액을 액면가액으로 이미 조정한 경우에는 조정 후 전환가액은 산정가액을 기준으로 감자, 주식병합 등으로 인한 조정비율만큼 상향 조정한 가액 이상으로 할 수 있습니다.

바. 본 항에 의하여 조정된 "전환가액"이 "발행회사"의 보통주의 액면가 이하일 경우에는 액면가를 "전환가액"으로 합니다.

사. 본 항에 의한 조정 후 "전환가액" 중 호가 단위 미만은 절상합니다.

납 입 기 일
2020년 12월 14일

전 자 등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금
지급대행기관
회 사 명
하나은행 상암DMC지점

고유번호
00158909

기 타 사 항

▶ 본 사채 발행을 위해 2020년 11월 6일에 유진투자증권(주)와 대표주관계약을 체결하였습니다. 
▶본 사채는 주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률에 의거 전자등록 발행하며, 사채권을 발행하지 아니합니다.
▶ 본사채는 실물발행이 아닌 전자등록발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재합니다.
▶ 사채권을 발행하지 않으므로 주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률에 따른 전자등록의 방법으로 한국예탁결제원이 작성, 비치하는 전자등록계좌부상에 그 수량만큼 기재함으로써 교부에 갈음합니다.
▶ "본 사채"의 권면이자율 연 2.00%는 표면이율을 의미하며, 발행수익률 연 4.00%는 만기보장수익률(YTM)을 의미합니다.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 12월 11일이며, 상장예정일은 2020년 12월 14일입니다.
▶ 상기 청약기일 및 청약공고일은 일반공모의 청약일 및 청약공고일이며, 공고는 당사의 인터넷 홈페이지에 게재합니다. 일반공모 청약 기간은 2020년 12월 9일~10일 2일간입니다.
▶ 일반공모 청약은 "대표주관회사"의 본·지점, HTS/MTS/홈페이지에서 가능합니다. 
▶ 증권신고서의 효력 발생 유,무에 따라 본사채의 공모일정이 변경될 수 있습니다.
▶상기 권리행사가격은
확정 전환가액 입니다.

[주2] 정정 전

(생략)

2. 전환권의 내용 등

가. 전환권의 내용

(단위: 원)

항목
내용

전환으로 인하여
발행할 주식의 내용
주식의 종류 및 내용
㈜자연과환경 기명식 보통주

특수한 권리등 부여
-

전환비율(%)
90%

전환가액
기준주가
1,419

할인율(%)
10%

전환가액
1,280(예정)

산출근거

"본 사채"의 전환가액은 "본 사채" 발행을 위한 "발행회사"의 이사회결의일(2020년 11월 24일) 전일을 기산일로 하여 그 기산일로부터 소급하여 산정한 다음 각호의 가액 중 가장 낮은 가액을 기준주가로 하여, 기준주가의 90%에 해당하는 가액을 전환가액으로 하되, 호가 단위 미만은 절상한다. 단, "전환가액"이 "발행회사"의 보통주의 액면가 미만일 경우에는 "발행회사"의 보통주의 액면가를 "전환가액"으로 한다.

가. "발행회사"의 보통주의 1개월 "가중산술평균주가"(그 기간동안 한국거래소에서 거래된 해당 종목의 총 거래금액을 총 거래량으로 나눈 가격을 말한다. 이하 같다), 1주일 "가중산술평균주가" 및 최근일 "가중산술평균주가"를 산술평균한 가액

나. "발행회사"의 보통주의 최근일 "가중산술평균주가"

다. "발행회사"의 보통주의 "본 사채" 청약기간 개시일 전 제3거래일 "가중산술평균주가"

전환가액의
조정방법
조정방법

가. 전환사채를 소유한 자가 전환청구를 하기 이전에 발행회사가 아래 (i) 또는 (ii)의 발행 당시 시가(본항에서 시가라 함은, 「증권의 발행 및 공시등에 관한 규정」 제5-18조에 따른 '기준주가'를 의미한다)를 하회하는 발행가액으로 (i) 유상증자, 주식배당, 준비금의 자본전입 등으로 주식을 발행하거나, (ii) 신주인수권 또는 신주인수권이나 신주전환권이 부착된 회사채의 발행 등으로 신주인수권을 부여하는 유가증권을 발행하여 그 전환가액 조정에 관한 사항이 발생하는 경우에는 다음과 같이 전환가액을 조정한다. 본호에 따른 "전환가액"의 조정일은 (i)의 경우 유상증자, 주식배당, 준비금의자본전입 등으로 인한 신주의 발행일로 하며, (ii)의 경우 회사채의 발행일로 한다.

- 아 래 -

▶ 조정 후 전환가액 = 조정 전 전환가액 × (기발행주식수 + 신발행주식수 × 1주당발행가격 ÷ 시가) ÷ (기발행주식수 + 신발행주식수)

다만, 위 산식 중 "기발행주식수"는 당해 조정사유가 발생하기 직전일 현재 "발행회사"의 발행주식 총수로 하며, 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행할 경우 "신발행주식수"는 당해 사채 발행시 전환가액으로 전부 주식으로 전환되거나 당해 사채 발행시 전환가액으로 신주인수권이 전부 행사될 경우 발행될 주식의 수로 한다. 또한, 위 산식 중 "1주당 발행가격"은 주식분할, 무상증자, 주식배당의 경우에는 영(0)으로 하고, 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행할 경우에는 당해 사채 발행시 전환가액으로 하며, 위의 산식에 의한 조정 후 전환가액의 호가단위 미만은 절사한다.

나. 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등에 의하여 "전환가액"의 조정이 필요한 경우에는 당해 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등의 직전에 전환 청구되어 전액 주식으로 전환되었더라면 전환사채를 보유한 자가 가질 수 있었던 주식수를 산출할 수 있는 가액 또는 그 주식수 이상을 가질 수 있도록 하는 가액으로 "전환가액"을 조정한다. 본 호에 따른 "전환가액"의 조정일은 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등의 기준일로 한다.

다. "본 사채" 발행일로부터 3개월 후 그리고 그 후 매 3개월마다 전환가액을 조정하되, 전환가액 조정일 전일을 기준으로 하여 산정한 "발행회사"의 보통주의 1개월 "가중산술평균주가", 1주일 "가중산술평균주가" 및 최근일 "가중산술평균주가"를 산술평균한 가액과 최근일 "가중산술평균주가" 중 낮은 가격이 직전 "전환가액"보다 낮은 경우 그 낮은 가격으로 조정하며, 전환가액의 최저 조정한도는 발행 시 전환가액(조정일 전에 발행회사가 시가를 하회하는(발행 직전일 전환가액을 하회하는 경우를 포함) 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 발행가액으로 신주인수권 또는 신주인수권이나 신주전환권이 부착된 회사채의 발행 등으로 신주인수권을 부여하는 유가증권을 발행하는등 전환가액을 이미 조정한 경우에는 이를 감안하여 산정한 가격)의 70%에 해당하는 가액으로 한다. 시가 하락에 따른 전환가액 조정일은 아래와 같다.

 - 아 래 -

2021년 03월 14일, 2021년 06월 14일, 2021년 09월 14일, 2021년 12월 14일,
2022년 03월 14일, 2022년 06월 14일, 2022년 09월 14일, 2022년 12월 14일,
2023년 03월 14일, 2023년 06월 14일, 2023년 09월 14일, 2023년 12월 14일.

라. 조정된 전환가액이 주식의 액면가 이하일 경우에는 액면가를 전환가액으로 하며, 전환사채에 부여된 전환권의 행사로 인하여 발행할 주식의 발행가격의 합계액은 각 전환사채의 발행가격을 초과할 수 없다.

마. 감자, 주식병합 등 주식가치 상승사유가 발생하는 경우 조정비율만큼 상향하여 반영한 가액을 전환가액으로 한다. 단, 감자, 주식병합 등을 위한 주주총회 결의일 전일을 기산일로 하여 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가와 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일(기산일) 가중산술평균주가 중 낮은 가액(이하 "산정가액")이 액면가액 미만이면서 기산일 전에 전환가액을 액면가액으로 이미 조정한 경우에는 조정 후 전환가액은 산정가액을 기준으로 감자, 주식병합 등으로 인한 조정비율만큼 상향 조정한 가액 이상으로 할 수 있다.

바.본 항에 의하여 조정된 "전환가액"이 "발행회사"의 보통주의 액면가 이하일 경우에는 액면가를 "전환가액"으로 한다.

사. 본 항에 의한 조정 후 "전환가액" 중 호가 단위 미만은 절상한다.

공시방법
금융위원회, 한국거래소시장을 통해 공시하며, 명의개서 대행기관 및 대표주관회사에 서면으로 통보한다.

기타 전환 조건
주)

주)
상기 전환가액은 예정 전환가액으로 확정 전환가액은 청약개시일 제3거래일전인 2020년 12월 4일에 확정 후 정정공시할 예정입니다.

■ 전환가액 산정표

(기산일: 2020년 11월 23일)
(단위: 원, 주)

일자
가중산술평균주가
거래량
거래금액

2020-11-23
1,441
1,944,731
2,801,582,140

2020-11-20
1,417
561,907
796,491,250

2020-11-19
1,411
616,974
870,568,320

2020-11-18
1,404
471,000
661,048,685

2020-11-17
1,391
391,062
543,814,665

2020-11-16
1,395
464,490
648,060,700

2020-11-13
1,398
592,571
828,182,115

2020-11-12
1,430
706,009
1,009,404,235

2020-11-11
1,438
2,106,157
3,029,302,365

2020-11-10
1,414
1,202,315
1,699,888,135

2020-11-09
1,392
849,591
1,182,882,605

2020-11-06
1,367
385,251
526,518,015

2020-11-05
1,373
546,847
750,879,180

2020-11-04
1,357
572,661
777,013,495

2020-11-03
1,365
873,756
1,192,765,345

2020-11-02
1,344
1,068,229
1,435,857,885

2020-10-30
1,323
286,144
378,493,470

2020-10-29
1,310
610,578
800,091,540

2020-10-28
1,340
283,690
380,034,120

2020-10-27
1,328
494,130
656,110,480

2020-10-26
1,355
631,638
855,865,825

1개월 가중산술평균주가 (A)
1,394
15,659,731
21,824,854,570

1주일 가중산술평균주가 (B)
1,423
3,985,674
5,673,505,060

최근일 가중산술평균주가 (C)
1,441
-

A, B, C의 산술평균 (D=(A+B+C)/3)
1,419
-

청약일 제3거래일전 가중산술평균주가 (E)
-
청약일 3거래일 전에 확정될 예정임

기준주가 (F = MIN[C,D,E])
1,419
주1)

액면가 (G)
500
전환가액이 액면가 미만인 경우
전환가액=액면가액

전환가액(예정) (H = MAX[F*90%, G])
1,280
기준주가의 90%에 해당하는 가액
(호가단위 절상)

주)
청약일 제3거래일 전 가중산술평균주가는 신고서 제출일 현재 확정되지 않아, 예정 전환가액 산정시고려하지 않으며, 확정 전환가액은 청약개시일 제3거래일전인 2020년 12월 4일에 확정 후 정정공시할 예정입니다.

(후략)

[주2] 정정 후

(생략)

2. 전환권의 내용 등

가. 전환권의 내용

(단위: 원)

항목
내용

전환으로 인하여
발행할 주식의 내용
주식의 종류 및 내용
㈜자연과환경 기명식 보통주

특수한 권리등 부여
-

전환비율(%)
90%

전환가액
기준주가
1,393

할인율(%)
10%

전환가액
1,255(확정)

산출근거

"본 사채"의 전환가액은 "본 사채" 발행을 위한 "발행회사"의 이사회결의일(2020년 11월 24일) 전일을 기산일로 하여 그 기산일로부터 소급하여 산정한 다음 각호의 가액 중 가장 낮은 가액을 기준주가로 하여, 기준주가의 90%에 해당하는 가액을 전환가액으로 하되, 호가 단위 미만은 절상한다. 단, "전환가액"이 "발행회사"의 보통주의 액면가 미만일 경우에는 "발행회사"의 보통주의 액면가를 "전환가액"으로 한다.

가. "발행회사"의 보통주의 1개월 "가중산술평균주가"(그 기간동안 한국거래소에서 거래된 해당 종목의 총 거래금액을 총 거래량으로 나눈 가격을 말한다. 이하 같다), 1주일 "가중산술평균주가" 및 최근일 "가중산술평균주가"를 산술평균한 가액

나. "발행회사"의 보통주의 최근일 "가중산술평균주가"

다. "발행회사"의 보통주의 "본 사채" 청약기간 개시일 전 제3거래일 "가중산술평균주가"

전환가액의
조정방법
조정방법

가. 전환사채를 소유한 자가 전환청구를 하기 이전에 발행회사가 아래 (i) 또는 (ii)의 발행 당시 시가(본항에서 시가라 함은, 「증권의 발행 및 공시등에 관한 규정」 제5-18조에 따른 '기준주가'를 의미한다)를 하회하는 발행가액으로 (i) 유상증자, 주식배당, 준비금의 자본전입 등으로 주식을 발행하거나, (ii) 신주인수권 또는 신주인수권이나 신주전환권이 부착된 회사채의 발행 등으로 신주인수권을 부여하는 유가증권을 발행하여 그 전환가액 조정에 관한 사항이 발생하는 경우에는 다음과 같이 전환가액을 조정한다. 본호에 따른 "전환가액"의 조정일은 (i)의 경우 유상증자, 주식배당, 준비금의자본전입 등으로 인한 신주의 발행일로 하며, (ii)의 경우 회사채의 발행일로 한다.

- 아 래 -

▶ 조정 후 전환가액 = 조정 전 전환가액 × (기발행주식수 + 신발행주식수 × 1주당발행가격 ÷ 시가) ÷ (기발행주식수 + 신발행주식수)

다만, 위 산식 중 "기발행주식수"는 당해 조정사유가 발생하기 직전일 현재 "발행회사"의 발행주식 총수로 하며, 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행할 경우 "신발행주식수"는 당해 사채 발행시 전환가액으로 전부 주식으로 전환되거나 당해 사채 발행시 전환가액으로 신주인수권이 전부 행사될 경우 발행될 주식의 수로 한다. 또한, 위 산식 중 "1주당 발행가격"은 주식분할, 무상증자, 주식배당의 경우에는 영(0)으로 하고, 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행할 경우에는 당해 사채 발행시 전환가액으로 하며, 위의 산식에 의한 조정 후 전환가액의 호가단위 미만은 절사한다.

나. 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등에 의하여 "전환가액"의 조정이 필요한 경우에는 당해 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등의 직전에 전환 청구되어 전액 주식으로 전환되었더라면 전환사채를 보유한 자가 가질 수 있었던 주식수를 산출할 수 있는 가액 또는 그 주식수 이상을 가질 수 있도록 하는 가액으로 "전환가액"을 조정한다. 본 호에 따른 "전환가액"의 조정일은 합병, 자본의 감소, 주식분할 및 병합 등의 기준일로 한다.

다. "본 사채" 발행일로부터 3개월 후 그리고 그 후 매 3개월마다 전환가액을 조정하되, 전환가액 조정일 전일을 기준으로 하여 산정한 "발행회사"의 보통주의 1개월 "가중산술평균주가", 1주일 "가중산술평균주가" 및 최근일 "가중산술평균주가"를 산술평균한 가액과 최근일 "가중산술평균주가" 중 낮은 가격이 직전 "전환가액"보다 낮은 경우 그 낮은 가격으로 조정하며, 전환가액의 최저 조정한도는 발행 시 전환가액(조정일 전에 발행회사가 시가를 하회하는(발행 직전일 전환가액을 하회하는 경우를 포함) 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 발행가액으로 신주인수권 또는 신주인수권이나 신주전환권이 부착된 회사채의 발행 등으로 신주인수권을 부여하는 유가증권을 발행하는등 전환가액을 이미 조정한 경우에는 이를 감안하여 산정한 가격)의 70%에 해당하는 가액으로 한다. 시가 하락에 따른 전환가액 조정일은 아래와 같다.

 - 아 래 -

2021년 03월 14일, 2021년 06월 14일, 2021년 09월 14일, 2021년 12월 14일,
2022년 03월 14일, 2022년 06월 14일, 2022년 09월 14일, 2022년 12월 14일,
2023년 03월 14일, 2023년 06월 14일, 2023년 09월 14일, 2023년 12월 14일.

라. 조정된 전환가액이 주식의 액면가 이하일 경우에는 액면가를 전환가액으로 하며, 전환사채에 부여된 전환권의 행사로 인하여 발행할 주식의 발행가격의 합계액은 각 전환사채의 발행가격을 초과할 수 없다.

마. 감자, 주식병합 등 주식가치 상승사유가 발생하는 경우 조정비율만큼 상향하여 반영한 가액을 전환가액으로 한다. 단, 감자, 주식병합 등을 위한 주주총회 결의일 전일을 기산일로 하여 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가와 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일(기산일) 가중산술평균주가 중 낮은 가액(이하 "산정가액")이 액면가액 미만이면서 기산일 전에 전환가액을 액면가액으로 이미 조정한 경우에는 조정 후 전환가액은 산정가액을 기준으로 감자, 주식병합 등으로 인한 조정비율만큼 상향 조정한 가액 이상으로 할 수 있다.

바.본 항에 의하여 조정된 "전환가액"이 "발행회사"의 보통주의 액면가 이하일 경우에는 액면가를 "전환가액"으로 한다.

사. 본 항에 의한 조정 후 "전환가액" 중 호가 단위 미만은 절상한다.

공시방법
금융위원회, 한국거래소시장을 통해 공시하며, 명의개서 대행기관 및 대표주관회사에 서면으로 통보한다.

기타 전환 조건
주)

주)

상기 전환가액은
확정 전환가액입니다

■ 전환가액 산정표

(기산일: 2020년 11월 23일)
(단위: 원, 주)

일자
가중산술평균주가
거래량
거래금액

2020-11-23
1,441
1,944,731
2,801,582,140

2020-11-20
1,417
561,907
796,491,250

2020-11-19
1,411
616,974
870,568,320

2020-11-18
1,404
471,000
661,048,685

2020-11-17
1,391
391,062
543,814,665

2020-11-16
1,395
464,490
648,060,700

2020-11-13
1,398
592,571
828,182,115

2020-11-12
1,430
706,009
1,009,404,235

2020-11-11
1,438
2,106,157
3,029,302,365

2020-11-10
1,414
1,202,315
1,699,888,135

2020-11-09
1,392
849,591
1,182,882,605

2020-11-06
1,367
385,251
526,518,015

2020-11-05
1,373
546,847
750,879,180

2020-11-04
1,357
572,661
777,013,495

2020-11-03
1,365
873,756
1,192,765,345

2020-11-02
1,344
1,068,229
1,435,857,885

2020-10-30
1,323
286,144
378,493,470

2020-10-29
1,310
610,578
800,091,540

2020-10-28
1,340
283,690
380,034,120

2020-10-27
1,328
494,130
656,110,480

2020-10-26
1,355
631,638
855,865,825

1개월 가중산술평균주가 (A)
1,394
15,659,731
21,824,854,570

1주일 가중산술평균주가 (B)
1,423
3,985,674
5,673,505,060

최근일 가중산술평균주가 (C)
1,441
-

A, B, C의 산술평균 (D=(A+B+C)/3)
1,419
-

청약일 제3거래일전 가중산술평균주가 (E)

1,393

청약일 3거래일 전에 확정될 예정임

기준주가 (F = MIN[C,D,E])
1,393
-

액면가 (G)
500
전환가액이 액면가 미만인 경우
전환가액=액면가액

전환가액
(확정) (H = MAX[F*90%, G])

1,255
기준주가의 90%에 해당하는 가액
(호가단위 절상)

(후략)

[주3] 정정 전

차. 최대주주의 낮은 지분율에 따른 경영권 분쟁 발생 가능성에 대한 위험

증권신고서 제출일 현재 당사의 최대주주는 (주)데이테크놀로지로 보유주식은 1,995,214주(지분율 3.75%)에 불과합니다(신고서 제출일 현재 발행주식총수

53,149,357
주
). 또한, 이병용 대표이사 및 특수관계인(1인)의 보유주식은 1,338,266주(2.52%)로 최대주주, 대표이사 및 그 특수관계인의 보유주식은 총 3,333,480주(지분율 6.27%)입니다. 

금번 발행되는 공모 전환사채(CB) 전체 전환시(전환가능 주식수 : 8,593,750주, 현재 발행주식 총수 대비 16.17%) 대표이사 및 최대주주의 지분율이 6.27
%에
서
5.40%로 하락할 것으로 예상되며, 추후 주가 하락에 따른 가격조정(최초 발행가 대비 70% 하락) 후 금번 발행되는 공모 전환사채의 전환가능주식수는 12,276,785주 이며, 대표이사 및 최대주주의 지분율은 현재 6.27%에서 5.10%까지 하락할 것으로 예상됩니다.

당사의 최대주주는 증권신고서 제출일 현재 금번 공모에 참여할 계획은 없습니다. 추후 지분율 확보를 위해 장내 전환사채(CB) 및 주식 매수로 인해 현재 수준의 지분율을 유지 할 계획이나, 장래 최대주주의 자금 상황에 따라 이러한 계획을 계속 유지하지 못할 가능성이 존재하며 그 경우 최대주주의 지분율 하락으로 인하여 경영권 분쟁 등이 발생할 수 있습니다. 

증권신고서 제출전일 현재 최대주주 및 특수관계인 보유주식등에 관한 계약(신탁ㆍ담보ㆍ대차ㆍ일임ㆍ장외매매ㆍ공동보유 등 주요계약 체결)은 존재하지 않으나, 향후 최대주주 및 특수관계인의 개인적인 채무로 인해 채권자가 최대주주 및 특수관계인 보유주식을 대상으로 압류, 추심 등 강제집행을 하는 경우 최대주주 및 특수관계인 보유주식에 대한 과거와 같이 반대매매가 실행될 가능성이 존재하며, 낮은 지분율에 따른 경영권 분쟁 등이 발생할 수 있습니다.

1) 최대주주의 낮은 지분율 관련 위험

[최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황]

(단위: 주, %)

성 명
관 계
주식의
종류
증권신고서 제출 전일
10CB 전환시
가격조정 후 전환시
(70%)

주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율

(주)데이터테크놀로지
최대주주
보통주
1,995,214
3.75%
1,995,214
3.23%
1,995,214
3.05%

이병용
특수관계인
보통주
831,931
1.57
831,931
1.35%
831,931
1.27%

정은진
특수관계인
보통주
506,335
0.95
506,335
0.82%
506,335
0.77%

소계
보통주
3,333,480
6.27
3,333,480
5.40%
3,333,480
5.10%

전체 발행주식수
보통주
53,149,357
100.00%
61,743,107
100.00%
65,426,142
100.00%

출처:
당사 정기보고서

주1)
현재 발행주식수: 53,149,357주

주2)
제 10회 전환사채의 예정전환가액은 1,280 입니다.

증권신고서 제출일 현재 당사의 최대주주는 (주)데이테크놀로지로 보유주식은 1,995,214주(지분율 3.75%)에 불과합니다(신고서 제출일 현재 발행주식총수

53,149,357
주
). 또한, 이병용 대표이사 및 특수관계인(1인)의 보유주식은 1,338,266주(2.52%)로 최대주주, 대표이사 및 그 특수관계인의 보유주식은 총 3,333,480주(지분율 6.27%)입니다. 

금번 발행되는 공모 전환사채(CB) 전체 전환시(전환가능 주식수 : 8,593,750주, 현재 발행주식 총수 대비 16.17%) 대표이사 및 최대주주의 지분율이 6.27%에

서
5.40%로 하락할 것으로 예상되며, 추후 주가 하락에 따른 가격조정(최초 발행가 대비 70% 하락) 후 금번 발행되는 공모 전환사채의 전환가능주식수는 12,276,785주 이며, 대표이사 및 최대주주의 지분율은 현재 6.27%에서 5.10%까지 하락할 것으로 예상됩니다.

(후략)

[주3] 정정 후

차. 최대주주의 낮은 지분율에 따른 경영권 분쟁 발생 가능성에 대한 위험

증권신고서 제출일 현재 당사의 최대주주는 (주)데이테크놀로지로 보유주식은 1,995,214주(지분율 3.75%)에 불과합니다(신고서 제출일 현재 발행주식총수

53,149,357
주
). 또한, 이병용 대표이사 및 특수관계인(1인)의 보유주식은 1,338,266주(2.52%)로 최대주주, 대표이사 및 그 특수관계인의 보유주식은 총 3,333,480주(지분율 6.27%)입니다. 

금번 발행되는 공모 전환사채(CB) 전체 전환시(전환가능 주식수 : 8,764,940주, 현재 발행주식 총수 대비 16.49%) 대표이사 및 최대주주의 지분율이 6.27%에

서
5.38%로 하락할 것으로 예상되며, 추후 주가 하락에 따른 가격조정(최초 발행가 대비 70% 하락) 후 금번 발행되는 공모 전환사채의 전환가능주식수는 12,514,220주 이며, 대표이사 및 최대주주의 지분율은 현재 6.27%에서 5.08%까지 하락할 것으로 예상됩니다.

당사의 최대주주는 증권신고서 제출일 현재 금번 공모에 참여할 계획은 없습니다. 추후 지분율 확보를 위해 장내 전환사채(CB) 및 주식 매수로 인해 현재 수준의 지분율을 유지 할 계획이나, 장래 최대주주의 자금 상황에 따라 이러한 계획을 계속 유지하지 못할 가능성이 존재하며 그 경우 최대주주의 지분율 하락으로 인하여 경영권 분쟁 등이 발생할 수 있습니다. 

증권신고서 제출전일 현재 최대주주 및 특수관계인 보유주식등에 관한 계약(신탁ㆍ담보ㆍ대차ㆍ일임ㆍ장외매매ㆍ공동보유 등 주요계약 체결)은 존재하지 않으나, 향후 최대주주 및 특수관계인의 개인적인 채무로 인해 채권자가 최대주주 및 특수관계인 보유주식을 대상으로 압류, 추심 등 강제집행을 하는 경우 최대주주 및 특수관계인 보유주식에 대한 과거와 같이 반대매매가 실행될 가능성이 존재하며, 낮은 지분율에 따른 경영권 분쟁 등이 발생할 수 있습니다.

1) 최대주주의 낮은 지분율 관련 위험

[최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황]

(단위: 주, %)

성 명
관 계
주식의
종류
증권신고서 제출 전일
10CB 전환시
가격조정 후 전환시
(70%)

주식수
지분율
주식수
지분율
주식수
지분율

(주)데이터테크놀로지
최대주주
보통주
1,995,214
3.75%
1,995,214
3.22%
1,995,214
3.04%

이병용
특수관계인
보통주
831,931
1.57%
831,931
1.34%
831,931
1.27%

정은진
특수관계인
보통주
506,335
0.95%
506,335
0.82%
506,335
0.77%

소계
보통주
3,333,480
6.27%
3,333,480
5.38%
3,333,480
5.08%

전체 발행주식수
보통주
53,149,357
100.00%
61,914,297
100.00%
65,663,577
100.00%

출처:
당사 정기보고서

주1)
현재 발행주식수: 53,149,357주

주2)

제 10회 전환사채의
확정전환가액은 1,255 입니다.

증권신고서 제출일 현재 당사의 최대주주는 (주)데이테크놀로지로 보유주식은 1,995,214주(지분율 3.75%)에 불과합니다(신고서 제출일 현재 발행주식총수

53,149,357
주
). 또한, 이병용 대표이사 및 특수관계인(1인)의 보유주식은 1,338,266주(2.52%)로 최대주주, 대표이사 및 그 특수관계인의 보유주식은 총 3,333,480주(지분율 6.27%)입니다. 

금번 발행되는 공모 전환사채(CB) 전체 전환시(전환가능 주식수 : 8,764,940주, 현재 발행주식 총수 대비 16.49%) 대표이사 및 최대주주의 지분율이 6.27%에

서
5.38%로 하락할 것으로 예상되며, 추후 주가 하락에 따른 가격조정(최초 발행가 대비 70% 하락) 후 금번 발행되는 공모 전환사채의 전환가능주식수는 12,514,220주 이며, 대표이사 및 최대주주의 지분율은 현재 6.27%에서 5.08%까지 하락할 것으로 예상됩니다.

(후략)

[주4] 정정 전

가. 전환권 행사에 따른 주식과 동일한 위험 관련
본 전환사채의 청약에 참여하셔서 배정받으신 전환사채는 전환청구를 통해 신주로 전환 또는 신주를 취득할 수 있는 권리가 부여된 것입니다. 이러한 특성에 따라 투자자께서 전환청구 가능 개시일 이후 전환 청구를 통해 신주로 전환하실 경우 주식과 동일한 위험을 가지게 됨을 유념하여 주시기 바랍니다. 

또한 본 사채의 전환권 행사로 인하여 신주가 주식시장에 상장될 경우 주식 물량 출회로 인해 주가 급등락의 가능성이 있습니다. 본 전환사채 발행으로 110억원 규모의 전환사채가 발행될 예정이며, 전환가액 1,280원을(예정) 기준으로 전량행사시 8,593,750주가 추가로 유통될 수 있습니다. 이는 증권신고서 제출일 현재 발행 주식총수
53,149,357주의 16.17%을 차지하는 물량으로 일시에 전량 행사시, 물량 부담으로 인한 지분희석화의 가능성이 있습니다.

본 전환사채의 청약에 참여하셔서 배정받으신 전환사채는 전환청구를 통해 신주로 전환 또는 신주를 취득할 수 있는 권리가 부여된 것입니다. 이러한 특성에 따라 투자자께서 전환청구 가능 개시일 이후 전환 청구를 통해 신주로 전환하실 경우 주식과 동일한 위험을 가지게 됨을 유념하여 주시기 바랍니다. 

또한 본 사채의 전환권 행사로 인하여 신주가 주식시장에 상장될 경우 주식 물량 출회로 인해 주가 급등락의 가능성이 있습니다. 본 전환사채 발행으로 110억원 규모의 전환사채가 발행될 예정이며, 전환가액 1,280원을(예정) 기준으로 전량행사시 8,593,750주가 추가로 유통될 수 있습니다. 이는 증권신고서 제출일 현재 발행 주식총수
53,149,357주의 16.17%을 차지하는 물량으로 일시에 전량 행사시, 물량 부담으로 인한 지분희석화의 가능성이 있습니다.

[당사 주식의 총수 현황]

(기준일 : 증권신고서 제출전일)
(단위: 주)

구 분
주식수
비 고

① 발행할 주식의 총수
1,000,000,000
정관상 수권주식수(보통주, 우선주)

② 감소한 주식의 총수
82,326,216
-

③ 발행주식의 총수
53,149,357
신고서 제출일 전일 기준

④ 기발행 주식관련사채의 권리행사로
인해 발행될 수 있는 주식의 총수
-
-

⑤ 주식매수선택권 행사 가능한 주식의 총수
-
-

⑥ 금번 발행되는 전환사채의 전환청구로
인해 발행될 수 있는 주식의 총수
8,593,750
발행예정금액 : 110억원
예정전환가액 : 원 1,280기준

출처:
당사 정기보고서

주1)
본건 발행된 전환사채의 경우 전환가액 조정에 따라 변동 될 수 있습니다.

(후략)

[주4] 정정 후

가. 전환권 행사에 따른 주식과 동일한 위험 관련
본 전환사채의 청약에 참여하셔서 배정받으신 전환사채는 전환청구를 통해 신주로 전환 또는 신주를 취득할 수 있는 권리가 부여된 것입니다. 이러한 특성에 따라 투자자께서 전환청구 가능 개시일 이후 전환 청구를 통해 신주로 전환하실 경우 주식과 동일한 위험을 가지게 됨을 유념하여 주시기 바랍니다. 

또한 본 사채의 전환권 행사로 인하여 신주가 주식시장에 상장될 경우 주식 물량 출회로 인해 주가 급등락의 가능성이 있습니다. 본 전환사채 발행으로 110억원 규모의 전환사채가 발행될 예정이며,
전환가액 1,255원을(확정) 기준으로 전량행사시 8,764,940주가 추가로 유통될 수 있습니다. 이는 증권신고서 제출일 현재 발행 주식총수
53,149,357
주의 16.49%을 차지하는 물량으로 일시에 전량 행사시, 물량 부담으로 인한 지분희석화의 가능성이 있습니다.

본 전환사채의 청약에 참여하셔서 배정받으신 전환사채는 전환청구를 통해 신주로 전환 또는 신주를 취득할 수 있는 권리가 부여된 것입니다. 이러한 특성에 따라 투자자께서 전환청구 가능 개시일 이후 전환 청구를 통해 신주로 전환하실 경우 주식과 동일한 위험을 가지게 됨을 유념하여 주시기 바랍니다. 

또한 본 사채의 전환권 행사로 인하여 신주가 주식시장에 상장될 경우 주식 물량 출회로 인해 주가 급등락의 가능성이 있습니다. 본 전환사채 발행으로 110억원 규모의 전환사채가 발행될 예정이며,
전환가액 1,255원을(확정) 기준으로 전량행사시 8,764,940주가 추가로 유통될 수 있습니다. 이는 증권신고서 제출일 현재 발행 주식총수
53,149,357
주의 16.49%을 차지하는 물량으로 일시에 전량 행사시, 물량 부담으로 인한 지분희석화의 가능성이 있습니다.

[당사 주식의 총수 현황]

(기준일 : 증권신고서 제출전일)
(단위: 주)

구 분
주식수
비 고

① 발행할 주식의 총수
1,000,000,000
정관상 수권주식수(보통주, 우선주)

② 감소한 주식의 총수
82,326,216
-

③ 발행주식의 총수
53,149,357
신고서 제출일 전일 기준

④ 기발행 주식관련사채의 권리행사로
인해 발행될 수 있는 주식의 총수
-
-

⑤ 주식매수선택권 행사 가능한 주식의 총수
-
-

⑥ 금번 발행되는 전환사채의 전환청구로
인해 발행될 수 있는 주식의 총수

8,764,940

발행예정금액 : 110억원
전환가액 : 원
1,255기준

출처:
당사 정기보고서

(후략)

　위 정정사항외에 모든 사항은 2020년 12월 3일자로 당사가 제출한 신고서와 동일하오니 이를 참고하시기 바랍니다.