더네이쳐홀딩스 — [발행조건확정]증권신고서(지분증권) (20200713)
제출인: 더네이쳐홀딩스

증권신고서(지분증권)
2.8
주식회사 더네이쳐홀딩스

Y

발행조건및가액이확정된경우

증권발행조건확정

금융위원회 귀중
2020년 07월 13일

회 사 명 :
주식회사 더네이쳐홀딩스

대 표 이 사 :
박영준

본 점 소 재 지 :
서울특별시 금천구 가산디지털2로 30, 11층(가산동, 알에스엠타워)

(전 화) 02-1588-2906

(홈페이지) http://www.thenatureholdings.co.kr

작 성 책 임 자 :
(직 책) 상무이사 (성 명) 임 충 현

(전 화) 02-1588-2906

1. 정정대상 신고서의 최초제출일 : 2020년 06월 12일

2. 모집 또는 매출 증권의 종류 : 기명식 보통주 1,200,000주

3. 모집 또는 매출금액 : 55,200,000,000원

4. 정정사유 : 공모가액 확정에 따른 기재사항 정정

5. 정정사항

금번 정정에 따른 변동 사항은 투자자의 편의를 위해
'굵은 적색'
으로 기재하였습니다.

항 목
정 정 전
정 정 후

공통 정정사항
- 모집(매출)가액(예정) : 45,000원 ~ 50,000원
- 모집(매출)총액(예정) : 54,000,000,000원 ~ 60,000,000,000원

- 모집(매출)가액(예정) :
46,000원

- 모집(매출)총액(예정) : 55,200,000,000원

요약정보
『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항』에서 정정한 사항과 정정 내용이 동일합니다.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요
(주1)
(주1)

2. 공모방법 - 나. 모집의 방법 등
(주2)
(주2)

2. 공모방법 - 다. 매출의 방법 등
(주3)
(주3)

3. 공모가격 결정방법 - 나. 공모가격 산정개요
(주4)
(주4)

3. 공모가격 결정방법 - 다. 수요예측에 관한 사항
(주5)
(주5)

5. 인수 등에 관한 사항 - 나. 인수 대가에 관한 사항
(주6)
(주6)

5. 인수 등에 관한 사항 - 다. 상장주선인 의무인수에 관한 사항
(주7)
(주7)

Ⅲ. 투자위험 요소

3. 기타위험 - 가. 공모가 산정방식의 한계에 따른 위험
(주8)
(주8)

IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

4. 공모가격에 대한 의견 - 가. 평가결과
(주9)
(주9)

4. 공모가격에 대한 의견 - 나. 공모가액 산출
(주10)
(주10)

V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역 - 가. 자금조달금액
(주11)
(주11)

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역 - 나. 발행제비용의 내역
(주12)
(주12)

2. 자금의 사용목적 - 가. 자금의 사용계획
(주13)
(주13)

2. 자금의 사용목적 - 나. 자금의 세부 사용계획
(주14)
(주14)

(주1)

■ 정정 전

(단위 : 원, 주)

증권의
종류
증권수량
액면가액
모집(매출)
가액
모집(매출)
총액
모집(매출)
방법

기명식보통주
1,200,000
500
45,000
54,000,000,000
일반공모

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
한국투자증권
기명식보통주
1,200,000
54,000,000,000
1,350,000,000
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일

2020.07.15 ~ 2020.07.16
2020.07.20
2020.07.15

주1)
모집(매출)가액(이하 "희망공모가액"이라 한다.)의 산정 근거는 『Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)』의『4. 공모가격에 대한 의견』부분을 참조하시기 바랍니다.

주2)

모집(매출)가액, 모집(매출)총액, 인수금액 및 인수대가는 ㈜더네이쳐홀딩스의 제시 공모희망가액인
45,000원 ~ 50,000원 중 최저가액인 45,000원 기준입니다.

주3)
모집(매출)가액의 확정(이하 "확정공모가액"이라 한다.)은 청약일 전에 실시하는 수요예측 결과를 반영하여 대표주관회사인 한국투자증권㈜와 발행회사인 ㈜더네이쳐홀딩스가 재협의한 후 1주당 확정공모가액을 최종 결정할 예정이며, 모집(매출)가액의 확정 시 정정증권신고서를 제출할 예정입니다.

주4)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 증권수의 100분의 80이상과 100분의 120이하에 해당하는 증권수로 변경 가능합니다.

주5)

우리사주조합 청약일: 2020년 07월 15일 (1일간)

기관투자자, 일반투자자 청약일:

2020년 07월 15일 ~ 16일 (2일간)

기관투자자의 청약과 일반투자자 청약은 동일한 날에 실시됨에 유의하
시기 바라며, 상기 청약일 및 납입일 등 일정은 효력발생일의 변경 및 회사상황, 주식시장 상황 등에 따라 변경될 수 있습니다.

주6)

본 주식은 코스닥시장 상장
을 목적으로 모집(매출)하는 것으로 상장예비심사청구서를 제출(2020년 03월 31일)하여 한국거래소로부터
상장예비심사 승인
(2020년
05월 28일
)
을
받았습니다. 그 결과 금번 공모완료 후, 신규상장신청 전 주식의 분산요건(「코스닥시장 상장규정」 제6조제1항제3호)을 충족하게 되면 상장을 승인하겠다는 통지를 받았으나, 일부 요건이라도 충족하지 못하게 되면 코스닥시장에서 거래할 수 없어 환금성에 큰 제약을 받을 수도 있음을 유의하시기 바랍니다.

주7)

총 인수대가는 희망공모가액
45,000원 ~ 50,000원 중 최저가액인 45,000원
기준으
로 산정한 총 공모금액의 2.5% 에 해당합니다. 다만, 향후 결정되는 확정공모가액에 따라 인수수수료는 변경될 수 있습니다.

주8)

「코스닥시장 상장규정
」
제26조제6항제2호에 의거 상장주선인은 상장을 위해 모집(매출)하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수당)을 모집하거나 가격과 같은 가격으로 취득하여 상장일로부터 3개월 간 계속보유하여야 합니다. 하지만 당사의 금번 주당 희망공모가액인
45,000원 ~ 50,000원 중 최저가인 45,000원 기준으로 산정한 증권신고서제출일 현재 기준시가총액이 3,232.1억원
으로 동 규정 제2조제38항에 따른 대형법인(상장신청일 현재 기준시가총액 2,000억원 이상)에 해당함에 따라 동 규정 제26조제8항에 의거 상장주선인의 의무인수는 해당사항이 없을 것으로 예상됩니다. 다만, 향후 주당 발행가액 확정 시 상기 상장주선인의 의무인수 여부가 변동될 수 있음에 유의하시기 바랍니다.

■ 정정 후

(단위 : 원, 주)

증권의
종류
증권수량
액면가액
모집(매출)
가액
모집(매출)
총액
모집(매출)
방법

기명식보통주
1,200,000
500
46,000
55,200,000,000
일반공모

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
한국투자증권
기명식보통주
1,200,000
55,200,000,000
1,932,000,000
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일

2020.07.15 ~ 2020.07.16
2020.07.20
2020.07.15

주1)
모집(매출)가액(이하 "희망공모가액"이라 한다.)의 산정 근거는 『Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)』의『4. 공모가격에 대한 의견』부분을 참조하시기 바랍니다.

주2)

모집(매출)가액, 모집(매출)총액, 인수금액 및 인수대가는 ㈜더네이쳐홀딩스의
1주당 확정 공모가액인 46,000원 기준입니다.

주3)

모집(매출)가액의 확정(이하 '확정공모가액'이라 한다)은 청약일 전에 실시하는 수요예측 결과를 반영하여 대표주관회사인 한국투자증권㈜와 발행회사인 ㈜더네이쳐홀딩스가 협의한 후
1주당 확정공모가액을 46,000원으로 결정하였습니다.

주4)
「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 증권수의 100분의 80이상과 100분의 120이하에 해당하는 증권수로 변경 가능합니다.

주5)

우리사주조합 청약일: 2020년 07월 15일 (1일간)

기관투자자, 일반투자자 청약일:

2020년 07월 15일 ~ 16일 (2일간)

기관투자자의 청약과 일반투자자 청약은 동일한 날에 실시됨에 유의하
시기 바라며, 상기 청약일 및 납입일 등 일정은 효력발생일의 변경 및 회사상황, 주식시장 상황 등에 따라 변경될 수 있습니다.

주6)

본 주식은 코스닥시장 상장
을 목적으로 모집(매출)하는 것으로 상장예비심사청구서를 제출(2020년 03월 31일)하여 한국거래소로부터
상장예비심사 승인
(2020년
05월 28일
)
을
받았습니다. 그 결과 금번 공모완료 후, 신규상장신청 전 주식의 분산요건(「코스닥시장 상장규정」 제6조제1항제3호)을 충족하게 되면 상장을 승인하겠다는 통지를 받았으나, 일부 요건이라도 충족하지 못하게 되면 코스닥시장에서 거래할 수 없어 환금성에 큰 제약을 받을 수도 있음을 유의하시기 바랍니다.

주7)

총 인수대가는
확정공모가액인 46,000원
기준
으
로 산정한 총 공모금액의
3.5%
에 해당합니다.

주8)

「코스닥시장 상장규정
」
제26조제6항제2호에 의거 상장주선인은 상장을 위해 모집(매출)하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수당)을 모집하거나 가격과 같은 가격으로 취득하여 상장일로부터 3개월 간 계속보유하여야 합니다. 하지만 당사의 금번
확정공모가액인 46,000원 기준
으로 산정한 증권신고서제출일 현재 기준시가총액이
3,303.9억원

으로 동 규정 제2조제38항에 따른 대형법인(상장신청일 현재 기준시가총액 2,000억원 이상)에 해당함에 따라 동 규정 제26조제8항에 의거
상장주선인의 의무인수는 해당사항이 없습니다.

(주2)

■ 정정 전

나. 모집의 방법 등

(1) 모집의 방법

【모집방법 : 일반공모】

공 모 대 상
주 수(비 율)
비 고

일 반 공 모
951,000주(95.1%)

고위험고수익투자신탁 및 
벤처기업투자신탁 배정수량 포함

우리사주조합
49,000주(4.9%)
-

합 계
1,000,000주(100.0%)
-

참조) 모집 세부내역

모 집 대 상
배정주식수(비율) 주3)
주당 모집가액
모집총액 주5)
비고

우리사주조합 주1)
49,000주(4.9%)
45,000원
주4)
2,205,000,000원
-

일반투자자
200,000주(20.0%)
9,000,000,000원
-

기관투자자 주2)
751,000주(75.1%)
33,795,000,000원
-

합계
1,000,000주(100.0%)
45,000,000,000원
-

주1)

우리사주조합에 모집주식 중 49,000 주(4.9%)를 우선배정하였습니다.

주2)

기관투자자 : 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 의한 다음 각 목에 해당하는 자를 말합니다.

가.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령
」
제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우
법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자
나.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제182조에 따라 금융위원회에 등록 되거나 제249조의6
또는 제249조의10
에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구
다. 국민연금법에 의하여 설립된 국민연금관리공단
라.「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부
마.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사" 라 한다.)

바. 상기 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(
(이하 "신탁회사"라 한다)

)

아.「금융투자업규정」 제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 "부동산신탁회사"라 한다)

※ 금번 공모와 관련하여 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조제1항제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측참여는 허용되지 않습니다.

(1) 고위험고수익투자신탁이란 「조세특례제한법」제91조의15제1항 및「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각항의 요건을 모두 갖춘 것을 말합니다.
① 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로 한다.
② 국내 자산에만 투자할 것
다만,「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제18호에 의거 해당 투자신탁 등의 최초 설정일·설립일부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만일 경우에는 수요예측 참여일직전 영업일에 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.

(2) 코넥스 고위험고수익투자신탁이란 최초 설정일·설립일로부터 매 3개월마다 코넥스 상장주식의 평균보유비율(코넥스 상장주식의 평가액이 고위험고수익투자신탁의 평가액에서 차지하는 매일의 비율을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율을 말한다)이 100분의 2 이상인 고위험고수익투자신탁을 말합니다. 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일·설립일부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만인 경우에는 수요예측 참여일 직전 영업일의 코넥스 상장주식의 보유비율이 자산총액의 100분의 2 이상이어야 하며, 해당 투자신탁 등의 만기일까지의 잔존기간이 3개월 미만인 경우에는 본문의 평균보유비율을 적용하지 아니합니다.

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 (코넥스)고위험고수익투자신탁으로참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호 및 제19호에 따른 (코넥스)고위험고수익투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

(3) "벤처기업투자신탁"이란 「조세특례제한법」제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁으로서(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」 일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다)다음 각 호의 요건을 갖춘 신탁을 말합니다. 
① 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(같은 법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

② 통장에 의하여 거래되는 것일 것

③ 투자신탁의 설정일부터 6개월 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 한다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1)「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제2조제2항에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 아니하게 된 이후 7년이 지나지 아니한 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 제10조제1항에 따른 중견기업에 가목1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

④ 제3항의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 항 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 같은 법 시행령 제14조제1항제3호에도 불구하고 수요예측 참여일 직전영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 같은 호 각 목에 따른 비율의합계가 100분의 35 이상이어야 합니다.

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

(4) 투자일임회사는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁의 경우에는 제1항 및 제4항을 적용하지 않습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」제17조의2제5항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것

(5)
신탁회사는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」제17조의2제5항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사(또는 신탁회사)로 참여하는 경우 위 요건에 해당하는 투자일임회사(또는 신탁회사)임을 확약하는 확약서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

(6) 부동산신탁회사는 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.

주3)
배정주식수(비율)의 변경
① 청약자 유형군에 따른 배정비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과, 우리사주조합과 기관투자자의 청약 결과에 따라 청약일 및 청약일 전에 변경될 수 있습니다.
② 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 청약자 유형군에 합산하여 배정할 수 있습니다. (『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 -Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 다. 청약결과 배정에 관한 사항』에 관한 사항 부분 참조)
③ 잔여주식이 있는 경우에는 대표주관회사가 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정합니다.
④「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 10% 이상을 배정하며, 코넥스 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 5% 이상을 배정합니다.
⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 30% 이상을 배정합니다.

주4)
주당모집가액 : 대표주관회사인 한국투자증권㈜가 제시한 공모희망가액 45,000원 ~ 50,000원 중 최저가액으로서, 청약일 전에 한국투자증권㈜가 수요예측을 실시하며, 동 수요예측 결과를 반영하여 한국투자증권㈜와 ㈜더네이쳐홀딩스가 협의한 후 주당 확정공모가액을 최종 결정할 예정입니다.

주5)

모집총액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 제시한 공모희망가액
45,000원 ~ 50,000원 중 최저가액인 45,000원
을 근거로 하여 계산한 금액이며, 확정된 가액이 아니므로 추후 변동될 수 있습니다.

주6)

「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정
」제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경될 수 있습니다.

■ 정정 후

나. 모집의 방법 등

(1) 모집의 방법

【모집방법 : 일반공모】

공 모 대 상
주 수(비 율)
비 고

일 반 공 모
951,000주(95.1%)

고위험고수익투자신탁 및 
벤처기업투자신탁 배정수량 포함

우리사주조합
49,000주(4.9%)
-

합 계
1,000,000주(100.0%)
-

참조) 모집 세부내역

모 집 대 상
배정주식수(비율) 주3)
주당 모집가액
모집총액 주5)
비고

우리사주조합 주1)
49,000주(4.9%)

46,000원
주4)

2,254,000,000원
-

일반투자자
200,000주(20.0%)
9,200,000,000원
-

기관투자자 주2)
751,000주(75.1%)
34,546,000,000원
-

합계
1,000,000주(100.0%)
46,000,000,000원
-

주1)

우리사주조합에 모집주식 중 49,000 주(4.9%)를 우선배정하였습니다.

주2)

기관투자자 : 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 의한 다음 각 목에 해당하는 자를 말합니다.

가.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령
」
제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우
법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자
나.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제182조에 따라 금융위원회에 등록 되거나 제249조의6
또는 제249조의10
에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구
다. 국민연금법에 의하여 설립된 국민연금관리공단
라.「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부
마.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사" 라 한다.)

바. 상기 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(
(이하 "신탁회사"라 한다)

)

아.「금융투자업규정」 제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 "부동산신탁회사"라 한다)

※ 금번 공모와 관련하여 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제5조제1항제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측참여는 허용되지 않습니다.

(1) 고위험고수익투자신탁이란 「조세특례제한법」제91조의15제1항 및「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각항의 요건을 모두 갖춘 것을 말합니다.
① 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로 한다.
② 국내 자산에만 투자할 것
다만,「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제18호에 의거 해당 투자신탁 등의 최초 설정일·설립일부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만일 경우에는 수요예측 참여일직전 영업일에 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.

(2) 코넥스 고위험고수익투자신탁이란 최초 설정일·설립일로부터 매 3개월마다 코넥스 상장주식의 평균보유비율(코넥스 상장주식의 평가액이 고위험고수익투자신탁의 평가액에서 차지하는 매일의 비율을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율을 말한다)이 100분의 2 이상인 고위험고수익투자신탁을 말합니다. 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일·설립일부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만인 경우에는 수요예측 참여일 직전 영업일의 코넥스 상장주식의 보유비율이 자산총액의 100분의 2 이상이어야 하며, 해당 투자신탁 등의 만기일까지의 잔존기간이 3개월 미만인 경우에는 본문의 평균보유비율을 적용하지 아니합니다.

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 (코넥스)고위험고수익투자신탁으로참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호 및 제19호에 따른 (코넥스)고위험고수익투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

(3) "벤처기업투자신탁"이란 「조세특례제한법」제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁으로서(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」 일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다)다음 각 호의 요건을 갖춘 신탁을 말합니다. 
① 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(같은 법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

② 통장에 의하여 거래되는 것일 것

③ 투자신탁의 설정일부터 6개월 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 한다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1)「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제2조제2항에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 아니하게 된 이후 7년이 지나지 아니한 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 제10조제1항에 따른 중견기업에 가목1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

④ 제3항의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 항 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 같은 법 시행령 제14조제1항제3호에도 불구하고 수요예측 참여일 직전영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 같은 호 각 목에 따른 비율의합계가 100분의 35 이상이어야 합니다.

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

(4) 투자일임회사는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁의 경우에는 제1항 및 제4항을 적용하지 않습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」제17조의2제5항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것

(5)
신탁회사는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」제17조의2제5항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사(또는 신탁회사)로 참여하는 경우 위 요건에 해당하는 투자일임회사(또는 신탁회사)임을 확약하는 확약서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

(6) 부동산신탁회사는 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.

주3)
배정주식수(비율)의 변경
① 청약자 유형군에 따른 배정비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과, 우리사주조합과 기관투자자의 청약 결과에 따라 청약일 및 청약일 전에 변경될 수 있습니다.
② 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 청약자 유형군에 합산하여 배정할 수 있습니다. (『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 -Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 다. 청약결과 배정에 관한 사항』에 관한 사항 부분 참조)
③ 잔여주식이 있는 경우에는 대표주관회사가 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정합니다.
④「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 10% 이상을 배정하며, 코넥스 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 5% 이상을 배정합니다.
⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 30% 이상을 배정합니다.

주4)

주당모집가액 : 대표주관회사인 한국투자증권㈜와 ㈜더네이쳐홀딩스가 협의한 후
1주당 확정공모가액을 46,000원

으로 결정하였습니다.

주5)

모집총액은 대표주관회사와 ㈜더네이쳐홀딩스가 협의하여 제시한
1주당 확정공모가액인 46,000원 기준

으로 계산한 금액입니다.

주6)

「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정
」제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경될 수 있습니다.

(주3)

■ 정정 전

다. 매출의 방법 등

(1) 매출의 방법

【매출방법 : 일반공모】

공 모 대 상
주 수(비 율)
비 고

일 반 공 모
190,200주(95.1%)

고위험고수익투자신탁 및 
벤처기업투자신탁 배정수량 포함

우리사주조합
9,800주(4.9%)
-

합 계
200,000주(100.0%)
-

참조) 매출 세부내역

매 출 대 상
배정주식수(비율) 주3)
주당 모집가액
매출총액 주5)
비고

우리사주조합 주1)
9,800주(4.9%)
45,000원
주4)
441,000,000원
-

일반투자자
40,000주(20.0%)
1,800,000,000원
-

기관투자자 주2)
150,200주(75.1%)
6,759,000,000원
-

합계
200,000주(100.0%)
9,000,000,000원
-

주1)

우리사주조합에 매출주식 중 9,800 주(4.9%)를 우선배정하였습니다.

주2)

기관투자자 : 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 의한 다음 각 목에 해당하는 자를 말합니다.

가.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령
」
제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호
까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자
나.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제182조에 따라 금융위원회에 등록 되거나 제249조의6
또는 제249조의10
에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구
다. 국민연금법에 의하여 설립된 국민연금관리공단
라.「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부
마.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사" 라 한다.)

바. 상기 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(
(이하 "신탁회사"라 한다)

)

아.
「
금융투자업규정
」
제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 "부동산신탁회사"라 한다)

※ 금번 공모와 관련하여 「증권 인수업무 등에 관한 규정
」제5조제1항제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측참여는 허용되지 않습니다.

(1) 고위험고수익투자신탁이란 「조세특례제한법」제91조의15제1항 및「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각항의 요건을 모두 갖춘 것을 말합니다.
① 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로 한다.
② 국내 자산에만 투자할 것
다만,「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제18호에 의거 해당 투자신탁 등의 최초 설정일·설립일부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만일 경우에는 수요예측 참여일직전 영업일에 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.

(2) 코넥스 고위험고수익투자신탁이란 최초 설정일·설립일로부터 매 3개월마다 코넥스 상장주식의 평균보유비율(코넥스 상장주식의 평가액이 고위험고수익투자신탁의 평가액에서 차지하는 매일의 비율을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율을 말한다)이 100분의 2 이상인 고위험고수익투자신탁을 말합니다. 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일·설립일부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만인 경우에는 수요예측 참여일 직전 영업일의 코넥스 상장주식의 보유비율이 자산총액의 100분의 2 이상이어야 하며, 해당 투자신탁 등의 만기일까지의 잔존기간이 3개월 미만인 경우에는 본문의 평균보유비율을 적용하지 아니합니다.

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 (코넥스)고위험고수익투자신탁으로참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제18호 및 제19호에 따른 (코넥스)고위험고수익투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

(3) "벤처기업투자신탁"이란 「조세특례제한법」 제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁으로서(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다)다음 각 호의 요건을 갖춘 신탁을 말합니다. 
① 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(같은 법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

② 통장에 의하여 거래되는 것일 것

③ 투자신탁의 설정일부터 6개월 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 한다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1)「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제2조제2항에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 아니하게 된 이후 7년이 지나지 아니한 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 제10조제1항에 따른 중견기업에 가목1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

④ 제3항의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 항 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 같은 법 시행령 제14조제1항제3호에도 불구하고 수요예측 참여일 직전영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 같은 호 각 목에 따른 비율의합계가 100분의 35 이상이어야 합니다.

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

(4) 투자일임회사는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁의 경우에는 제1항 및 제4항을 적용하지 않습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」제17조의2제5항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것

(5)
신탁회사는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제5항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사(또는 신탁회사)로 참여하는 경우 위 요건에 해당하는 투자일임회사(또는 신탁회사)임을 확약하는 확약서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

(6) 부동산신탁회사는 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.

주3)
배정주식수(비율)의 변경
① 청약자 유형군에 따른 배정비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과, 우리사주조합과 기관투자자의 청약 결과에 따라 청약일 및 청약일 전에 변경될 수 있습니다.
② 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 청약자 유형군에 합산하여 배정할 수 있습니다. (『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 -Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 다. 청약결과 배정에 관한 사항』에 관한 사항 부분 참조)
③ 잔여주식이 있는 경우에는 대표주관회사가 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정합니다.
④「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 10% 이상을 배정하며, 코넥스 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 5% 이상을 배정합니다.
⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 30% 이상을 배정합니다.

주4)
주당모집가액 : 대표주관회사인 한국투자증권㈜가 제시한 공모희망가액 45,000원 ~ 50,000원 중 최저가액으로서, 청약일 전에 한국투자증권㈜가 수요예측을 실시하며, 동 수요예측 결과를 반영하여 한국투자증권㈜와 ㈜더네이쳐홀딩스가 협의한 후 주당 확정공모가액을 최종 결정할 예정입니다.

주5)

매출총액은 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 제시한 공모희망가액
45,000원 ~ 50,000원 중 최저가액인 45,000원
을 근거로 하여 계산한 금액이며, 확정된 가액이 아니므로 추후 변동될 수 있습니다.

주6)

「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정
」제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경될 수 있습니다.

■ 정정 후

다. 매출의 방법 등

(1) 매출의 방법

【매출방법 : 일반공모】

공 모 대 상
주 수(비 율)
비 고

일 반 공 모
190,200주(95.1%)

고위험고수익투자신탁 및 
벤처기업투자신탁 배정수량 포함

우리사주조합
9,800주(4.9%)
-

합 계
200,000주(100.0%)
-

참조) 매출 세부내역

매 출 대 상
배정주식수(비율) 주3)
주당 모집가액
매출총액 주5)
비고

우리사주조합 주1)
9,800주(4.9%)

46,000원
주4)

450,800,000원
-

일반투자자
40,000주(20.0%)
1,840,000,000원
-

기관투자자 주2)
150,200주(75.1%)
6,909,200,000원
-

합계
200,000주(100.0%)
9,200,000,000원
-

주1)

우리사주조합에 매출주식 중 9,800 주(4.9%)를 우선배정하였습니다.

주2)

기관투자자 : 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 의한 다음 각 목에 해당하는 자를 말합니다.

가.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령
」
제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호
까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자
나.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제182조에 따라 금융위원회에 등록 되거나 제249조의6
또는 제249조의10
에 따라 금융위원회에 보고된 집합투자기구
다. 국민연금법에 의하여 설립된 국민연금관리공단
라.「우정사업본부 직제」에 따른 우정사업본부
마.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제8조제6항의 금융투자업자(이하 "투자일임회사" 라 한다.)

바. 상기 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자

사.「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제8조제7항의 금융투자업자 중 아목 이외의 자(
(이하 "신탁회사"라 한다)

)

아.
「
금융투자업규정
」
제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 "부동산신탁회사"라 한다)

※ 금번 공모와 관련하여 「증권 인수업무 등에 관한 규정
」제5조제1항제2호 단서조항의 "창업투자회사등"의 수요예측참여는 허용되지 않습니다.

(1) 고위험고수익투자신탁이란 「조세특례제한법」제91조의15제1항 및「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 집합투자기구, 투자일임재산 또는 특정금전신탁으로서 다음 각항의 요건을 모두 갖춘 것을 말합니다.
① 해당 투자신탁등의 설정일ㆍ설립일부터 매 3개월마다 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 평균보유비율이 100분의 45 이상이고, 이를 포함한 국내채권의 평균보유비율이 100분의 60 이상일 것. 이 경우 "평균보유비율"은 비우량채권과 코넥스 상장주식, 국내채권 각각의 평가액이 투자신탁등의 평가액에서 차지하는 매일의 비율(이하 이 조에서 "일일보유비율"이라 한다)을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율로 한다.
② 국내 자산에만 투자할 것
다만,「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제18호에 의거 해당 투자신탁 등의 최초 설정일·설립일부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만일 경우에는 수요예측 참여일직전 영업일에 비우량채권과 코넥스 상장주식을 합한 보유비율이 100분의 45 이상이고 이를 포함한 국내 채권의 보유비율이 100분의 60 이상이어야 합니다.

(2) 코넥스 고위험고수익투자신탁이란 최초 설정일·설립일로부터 매 3개월마다 코넥스 상장주식의 평균보유비율(코넥스 상장주식의 평가액이 고위험고수익투자신탁의 평가액에서 차지하는 매일의 비율을 3개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율을 말한다)이 100분의 2 이상인 고위험고수익투자신탁을 말합니다. 다만, 해당 투자신탁 등의 최초 설정일·설립일부터 수요예측 참여일까지의 기간이 6개월 미만인 경우에는 수요예측 참여일 직전 영업일의 코넥스 상장주식의 보유비율이 자산총액의 100분의 2 이상이어야 하며, 해당 투자신탁 등의 만기일까지의 잔존기간이 3개월 미만인 경우에는 본문의 평균보유비율을 적용하지 아니합니다.

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 (코넥스)고위험고수익투자신탁으로참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제18호 및 제19호에 따른 (코넥스)고위험고수익투자신탁임을 확약하는 확약서 및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

(3) "벤처기업투자신탁"이란 「조세특례제한법」 제16조제1항제2호의 벤처기업투자신탁으로서(대통령령 제28636호 「조세특례제한법 시행령」일부개정령 시행 이후 설정된 벤처기업투자신탁에 한한다)다음 각 호의 요건을 갖춘 신탁을 말합니다. 
① 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 의한 투자신탁(같은 법 제251조에 따른 보험회사의 특별계정을 제외한다. 이하 "투자신탁"이라 한다)으로서 계약기간이 3년 이상일 것

② 통장에 의하여 거래되는 것일 것

③ 투자신탁의 설정일부터 6개월 이내에 투자신탁 재산총액에서 다음 각 목에 따른 비율의합계가 100분의 50 이상일 것. 이 경우 투자신탁 재산총액에서 가목1)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액이 차지하는 비율은 100분의 15 이상이어야 한다.

가. 벤처기업에 다음의 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

1)「벤처기업육성에 관한 특별조치법」제2조제2항에 따른 투자

2) 타인 소유의 주식 또는 출자지분을 매입에 의하여 취득하는 방법으로 하는 투자

나. 벤처기업이었던 기업이 벤처기업에 해당하지 아니하게 된 이후 7년이 지나지 아니한 기업으로서 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 코스닥시장에 상장한 중소기업 또는 제10조제1항에 따른 중견기업에 가목1) 및 2)에 따른 투자를 하는 재산의 평가액의 합계액이 차지하는 비율

④ 제3항의 요건을 갖춘 날부터 매 6개월마다 같은 항 각 목 외의 부분 전단 및 후단에 따른 비율을 매일 6개월 동안 합산하여 같은 기간의 총일수로 나눈 비율이 각각 100분의 50 및 100분의 15 이상일 것. 다만, 투자신탁의 해지일 전 6개월에 대해서는 적용하지 아니한다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 의거 해당 벤처기업투자신탁의 최초 설정일로부터 수요예측 참여일까지의 기간이 1년 미만인 경우에는 같은 법 시행령 제14조제1항제3호에도 불구하고 수요예측 참여일 직전영업일의 벤처기업투자신탁 재산총액에서 같은 호 각 목에 따른 비율의합계가 100분의 35 이상이어야 합니다.

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 벤처기업투자신탁으로 참여하는 경우 「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제20호에 따른 벤처기업투자신탁임을 확약하는 확약서및 신탁자산 구성내역을 기재한 수요예측 참여명세서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

(4) 투자일임회사는 투자일임계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 투자일임재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다. 다만, 「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁의 경우에는 제1항 및 제4항을 적용하지 않습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」제17조의2제5항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 투자일임계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일전 3개월간의 일평균 투자일임재산의 평가액이 5억원 이상일 것

(5)
신탁회사는 신탁계약을 체결한 투자자가 다음 각 항의 요건을 모두 충족하는 경우에 한하여 신탁재산으로 금번 수요예측에 참여할 수 있습니다.

①「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제2조제8호에 따른 기관투자자일 것

②「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제9조제4항 각호의 어느 하나에 해당하지 아니할 것

③「증권 인수업무 등에 관한 규정」 제17조의2제5항제1호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정되어 기업공개를 위한 수요예측 참여 및 공모주식 배정이 금지된 자가 아닐 것

④ 신탁계약 체결일로부터 3개월이 경과하고, 수요예측 참여일 전 3개월간의 일평균 신탁재산의 평가액이 5억원 이상일 것

※ 대표주관회사는 기관투자자가 본 수요예측에 투자일임회사(또는 신탁회사)로 참여하는 경우 위 요건에 해당하는 투자일임회사(또는 신탁회사)임을 확약하는 확약서를 징구하며, 요청 받은 기관투자자가 해당 서류를 미제출할 경우 배정에서 불이익을 받을 수 있습니다.

(6) 부동산신탁회사는 고유재산으로만 기업공개를 위한 수요예측에 참여할 수 있습니다.

주3)
배정주식수(비율)의 변경
① 청약자 유형군에 따른 배정비율은 기관투자자에 대한 수요예측 결과, 우리사주조합과 기관투자자의 청약 결과에 따라 청약일 및 청약일 전에 변경될 수 있습니다.
② 청약자 유형군에 따른 배정분 중 청약미달 잔여주식이 있는 경우에는 이를 초과청약이 있는 다른 청약자 유형군에 합산하여 배정할 수 있습니다. (『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 -Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 다. 청약결과 배정에 관한 사항』에 관한 사항 부분 참조)
③ 잔여주식이 있는 경우에는 대표주관회사가 자기계산으로 인수하거나 추첨을 통하여 재배정합니다.
④「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제4호에 의거 기관투자자 중 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 10% 이상을 배정하며, 코넥스 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 5% 이상을 배정합니다.
⑤「증권 인수업무 등에 관한 규정」제9조제1항제5호에 의거 기관투자자 중 벤처기업투자신탁에 공모주식의 30% 이상을 배정합니다.

주4)

주당모집가액 : 대표주관회사인 한국투자증권㈜와 ㈜더네이쳐홀딩스가 협의한 후
1주당 확정공모가액을 46,000원

으로 결정하였습니다.

주5)

모집총액은 대표주관회사와 ㈜더네이쳐홀딩스가 협의하여 제시한
1주당 확정공모가액인 46,000원 기준

으로 계산한 금액입니다.

주6)

「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정
」제2-3조제2항제1호에 따라 정정신고서 상의 공모주식수는 금번 제출한 증권신고서의 공모할 주식수의 100분의 80 이상과 100분의 120 이하에 해당하는 주식수로 변경될 수 있습니다.

(주4)

■ 정정 전

나. 공모가격 산정 개요

대표주관회사인 한국투자증권㈜는 공모희망가액을 다음과 같이 제시하였습니다.

구 분
내 용

주당 희망공모가액
45,000원 ~ 50,000원

확정공모가액 결정방법
수요예측 결과와 시장상황을 고려하여 발행회사와
대표주관회사가 협의하여 결정할 예정임

(1) 상기 도표에서 제시한 희망공모액의 범위는 ㈜더네이쳐홀딩스의 절대적 평가 가치가 아니며, 향후 국내ㆍ외 시장상황, 산업위험 및 재무 위험의 변화 등 다양한 제반 요인의 영향으로 예측 정보는 변동될 수 있습니다. 

(2) 금번 ㈜더네이쳐홀딩스의 코스닥시장 상장 공모를 위한 확정 공모가액은 향후 수요예측결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 확정할 예정입니다. 

(3) 공모희망가액 산정과 관련한 구체적인 내용은 『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견) - 4. 공모가격에 대한 의견』을 참고하시기 바랍니다.

■ 정정 후

나. 공모가격 산정 개요

대표주관회사인 한국투자증권㈜는 공모희망가액을 다음과 같이 제시하였습니다.

구 분
내 용

주당 희망공모가액
46,000원

확정공모가액 결정방법
수요예측 결과와 시장상황을 고려하여 발행회사와
대표주관회사가 협의하여 결정하였습니다.

(1) 상기 도표에서 제시한 희망공모액의 범위는 ㈜더네이쳐홀딩스의 절대적 평가 가치가 아니며, 향후 국내ㆍ외 시장상황, 산업위험 및 재무 위험의 변화 등 다양한 제반 요인의 영향으로 예측 정보는 변동될 수 있습니다. 

(2) 금번 ㈜더네이쳐홀딩스의 코스닥시장 상장 공모를 위한 확정공모가액은 향후 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여
대표주관회사와 발행회사가 협의하여 46,000원으로 결정하였습니다. 

(3) 공모희망가액 산정과 관련한 구체적인 내용은 『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견) - 4. 공모가격에 대한 의견』을 참고하시기 바랍니다.

(주5)

■ 정정 전

해당사항 없음

■ 정정 후

(12) 수요예측 결과

(가) 수요예측 참여 내역

구 분
국내기관투자자
해외기관투자자
합계

운용사(집합)
투자매매,
중개업자
연기금, 운용사(고유),
은행, 보험
기타
거래실적(유)*
거래실적(무)

건수
214
57
16
57
40
17
401

수량
39,191,000
7,578,000
3,273,000
5,683,000
31,694,000
191,000
87,610,000

경쟁률
43.49
8.41
3.63
6.31
35.17
0.21
97.21

*대표주관회사와 거래관계가 있거나 대표주관회사가 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(나) 수요예측 신청가격 분포 

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사
(집합)
투자매매, 
중개업자
연기금,운용사(고유) 
은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량

밴드상단초과
35
12,353,000
7
2,215,000
-
-
-
-
1
901,000
-
-
43
15,469,000

밴드 상위75% 초과~100% 이하
93
17,071,000
26
3,376,000
6
2,361,000
25
2,838,000
38
30,792,000
1
1,000
189
56,439,000

밴드 상위50% 초과~75% 이하
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 상위25% 초과~50% 이하
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 중간값 초과~상위 25% 이하
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 중간값
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 중간값 미만 ~하위 25% 이상
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 하위 25% 미만~50% 이상
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

밴드 하위 50% 미만∼75% 이상
-
-
-
-
-
-
1
1,000
-
-
-
-
1
1,000

밴드 하위 75% 미만~100% 이상
53
3,351,000
10
156,000
3
905,000
9
11,000
-
-
-
-
75
4,423,000

밴드하단미만
24
6,382,000
14
1,831,000
7
7,000
13
2,744,000
-
-
10
10,000
68
10,974,000

미제시
9
34,000
-
-
-
-
9
89,000
1
1,000
6
180,000
25
304,000

합계
214
39,191,000
57
7,578,000
16
3,273,000
57
5,683,000
40
31,694,000
17
191,000
401
87,610,000

*대표주관회사와 거래관계가 있거나 대표주관회사가 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

과거 양식으로 작성한 수요예측 신청가격 분포는 다음과 같습니다.

구 분
참여건수 기준
신청수량 기준

참여건수(건)
비율
신청수량(주)
비율

미제시
25
6.23%
304,000
0.35%

50,000원 이상
232
57.86%
71,908,000
82.08%

45,000원 이상 50,000원 미만
76
18.95%
4,424,000
5.05%

45,000원 미만
68
16.96%
10,974,000
12.53%

합계
401
100.00%
87,610,000
100.00%

(다) 의무보유 확약 신청내역

구 분
신청수량(주)
비 고

15일
901,000
-

1개월
3,049,000
-

3개월
3,463,000
-

6개월
-
-

총합계
7,413,000
-

총 신청수량 대비 비율(%)
8.46%
-

(라) 주당 확정공모가액의 결정

상기 수요예측 결과 및 시장상황 등을 고려하여 발행회사인 주식회사 더네이쳐홀딩스와 대표주관회사인 한국투자증권(주)은 1주당 확정공모가액을 46,000원으로 결정하였습니다.

(마) 물량배정대상자 가격 범위

1주당 확정공모가액인 46,000원 이상 가격 제시자 및 가격 미제시자

(주6)

■ 정정 전

나. 인수대가에 관한 사항

(단위 : 원)

구 분
인수인
금 액
비 고

인수수수료
한국투자증권㈜
1,350,000,000
주)

주)
인수수수료는 희망공모가액 밴드인 45,000원 ~ 50,000원 중 최저가액 기준으로 산정한 총 공모금액(54,000,000,000원)의 2.5%에 해당하는 금액입니다. 다만, 향후 결정되는 확정공모가액에 따라 인수수수료는 변경될수 있습니다.

■ 정정 후

나. 인수대가에 관한 사항

(단위 : 원)

구 분
인수인
금 액
비 고

인수수수료
한국투자증권㈜
1,932,000,000
주)

주)
인수수수료는 확정공모가액인 46,000원 기준으로 산정한 총 공모금액(55,200,000,000원)의 3.5%에 해당하는 금액입니다.

(주7)

■ 정정 전

다. 상
장주선인의 의무인수에 관한 사항

「코스닥시장 상장규정」 제26조제6항제2호에 의거 상장주선인은 상장을 위해 모집(매출)하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 상장일로부터 3개월 간 계속보유하여야 합니다. 하지만 당사의 금번 주당 희망공모가액인 45,000원 ~ 50,000원 중 최저가액인 45,000원 기준으로 산정한 상장신청일 현재 기준시가총액이 3,232.1억원으로 동 규정 제2조제38항에 따른 대형법인(상장신청일 현재 기준시가총액 2,000억원 이상)에 해당함에 따라 동 규정 제26조제8항에 의거 상장주선인의 의무인수는 해당사항이 없을 것으로 예상됩니다. 다만, 향후 주당 발행가액 확정 시 상기 상장주선인의 의무인수 여부가 변동될 수 있음에 유의하시기 바랍니다.

만약 의무인수가 적용되는 경우, 대표주관회사인 한국투자증권㈜는 ㈜더네이쳐홀딩스의 상장주선인으로서 금번 공모시 「코스닥시장 상장규정」 제26조제6항제2호에 의해 상장주선인이 상장을 위해 모집·매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집·매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 보유하여야 합니다.

상장주선인의 의무 취득분은 사모의 방법으로 발행한 주식을 취득하여야 하며, 상장예비심사청구일부터 신규상장신청일까지 해당 주권을 취득하여야 합니다. 상장주선인은 해당 취득 주식을 상장일로부터 3월간 계속보유하여야 합니다. 또한, 상장주선인의 의무 취득분은 「코스닥시장 상장규정」제26조제6항에 의거 모집 및 매출하는 가격과 동일한 가격으로 취득하여야 합니다.

또한, 금번 공모에서 청약 미달이 발생하여 상장주선인이 자기의 계산으로 잔여주식을 인수하는 경우 의무인수 주식의 수량에서 잔여주식 인수 수량만큼을 차감한 수량의 주식을 취득하게 됩니다.

■ 정정 후

다. 상
장주선인의 의무인수에 관한 사항

「코스닥시장 상장규정」 제26조제6항제2호에 의거 상장주선인은 상장을 위해 모집(매출)하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 상장일로부터 3개월 간 계속보유하여야 합니다.
하지만 당사의 금번 주당 확정공모가액인
46,000원 기준으로 산정한 상장신청일 현재 기준시가총액이 3,303.9억원으
로 동 규정 제2조제38항에 따른 대형법인(상장신청일 현재 기준시가총액 2,000억원 이상)에 해당함에 따라 동 규정 제26조제8항에 의거 상장주선인의 의무인수는 해당사항 없습니다.

(주8)

■ 정정 전

가. 공모가 산정방식의 한계에 따른 위험

당사의 희망공모가액은 상대가치 평가방법인 PER 방법으로 산출되었지만, 희망공모가액 범위가 당사의 절대적인 가치를 의미하는 것은 아닙니다. 또한 향후 국내외 경기, 주식시장 현황, 산업 성장성, 영업환경 변화 등 다양한 요인의 영향으로 예측, 평가 정보는 변동될 수 있으며,
비교회사 선정의 자의성 등 PER 평가방식의 한계
가 있으니 투자시 유의하여 주시기 바랍니다.

당사는 금번 공모를 위한 당사의 주당가치를 평가함에 있어 국내 증권시장에 기상장된 비교기업의 최근 4개 분기(2019년 2분기 ~ 2020년 1분기) 경영성과를 기준으로 PER을 산정하였습니다.

당
사는 National Geographic(이하 내셔널지오그래픽), NFL, JEEP 등의 라이선스를 기반으로 의류, 여행용가방, 잡화류 등을 제조 및 유통하는 것을 주요 사업으로 영위하고 있습니다.
한국투자증권㈜은
의류업체 중 캐쥬얼 및 스포츠웨어 브랜드 기반의 사업을 영위하는 법인을 기준으로 비교기업을 선정하였습니다.

최종 유사기업 5개사(F&F, 코웰패션, 배럴, 코데즈컴바인, 에스제이그룹)의 최근 4개 분기(2019년 2분기 ~ 2020년 1분기) 경영성과를 바탕으로 산출한 당사의 상대평가 가치는 하기와 같습니다.

[PER 배수를 적용한 상대가치 산출 결과]

구 분
내 용
비고

적용 당기순이익(백만원) 주1)
34,670
A

회사 적용 PER 배수
13.55
B

평가 시가총액(백만원)
469,908
C=A*B

발행주식총수(주)
6,182,381
D

모집주식수 및 희석가능주식수(주)
1,089,947
E

적용 주식수(주) 주2)
7,272,328
F=D+E

평가 주당가액(원)
64,616
C/F

주1)

적용 당기순이익은 직전 4개 분기(2019.04 ~ 2020.03) 합산 지배주주 귀속 순이익(19,227백만원)에서
직전 4개 분기 발생 파생상품평가이익(81백만원) 및 파생상품평가손실(15,524백만원)을 제외하여 산정함

주2)
적용 주식수는 발행주식총수에 신주모집 1,000,000주 및 1년 이내 행사가능한 신주인수권 89,947주 합산 기준임. 단, 금번 공모에서 미청약/미납입이 발생하여 대표주관회사가 자기계산으로 잔여주식을 인수하거나 공모가액이 변동될 경우 상장주선인의 의무인수 예정주식수는 변동될 수 있음

[㈜더네이쳐홀딩스 PER에 의한 평가가치]

구분
내용

비교가치 주당 평가가액
64,616원

평가액 대비 할인율
22.6% ~ 30.4%

희망공모가액
45,000 ~ 50,000원

확정 공모가액 주)
-

주) 확정공모가액은 수요예측 결과를 반영하여 최종 확정될 예정입니다.

당사의 희망공모가액은 유사회사의 PER을 적용하여 산출되었지만, 희망공모가액 범위가 당사의 절대적인 가치를 의미하는 것은 아닙니다. 

PER 평가방식과 같은 상대가치 평가방법의 적용에 필요한 유사회사의 선정 과정에서 평가자(기관)의 주관적인 판단 개입 가능성과 시장의 오류(기업가치의 저평가 혹은 고평가)등에 기인한 기업가치 평가의 오류 발생가능성은 상대가치 평가방법의 한계점으로 지적되고 있습니다. 최종 선정된 유사회사들은 당사와 사업구조 및 전략, 제품 및 서비스, 영업환경, 성장성 등에서 차이가 존재하므로, 투자자들은 유사회사 현황, 참고 정보 등을 기반으로 투자의사 결정을 하는 경우 이와 같은 차이 사항에 유의하시기 바랍니다.

[ PER 평가방식의 한계점 ]

1. PER는 기업의 수익성에 기반한 수치로 비교대상회사에서 적자(-)가 발생한 경우 적용할 수 없습니다.
2. PER 결정요인은 일정 시점의 주가와 주당 경상이익뿐만 아니라 배당성향 및 할인율, 성장률 등 다양합니다. 따라서 경상이익 규모, 현금창출 능력, 유보율, 자본금 등 여러요인이 완벽하게 일치하는 동업종 회사가 아닌 이상 한계점이 존재합니다.
3. 비교대상회사가 동일 업종에 속한다고 해도 각 회사에 고유한 사업구성, 시장점유율 추이, 인력수준, 재무위험 등에서 차이가 있으며, 이는 계량화하기 어려운 측면이 있습니다. 이에 따라, 동업종 소속회사의 비율을 적용하여 비교분석하는 데에도 한계점이 존재합니다.
4. 일정 시점의 주가 수준은 과거 실적보다는 미래 예상이익에 대한 기대감을 반영하고 있으므로, 비교평가회사의 과거 재무제표에 의거한 비교분석에 한계점이 존재합니다.
5. 당기순이익은 영업활동에 의한 수익창출 외에 영업외손익 등이 반영된 최종 결과물이므로 PER를 적용한 비교가치는 기업이 창출한 이익의 질을 파악할 수 없으며, 회계처리 등에 의해 순이익이 쉽게 영향을 받을 수 있는 단점이 있습니다.

이에 따라, 당사의 주당 평가가액은 당사의 기업가치를 평가하는데 있어 절대성을 내포하고 있는 것은 아니며, 향후 발생할 수 있는 경기상황의 변동 및 당사가 속한 산업의 성장성 및 위험, 당사의 영업 및 재무에 대한 위험 등이 계량화되어 있지 않았습니다. 

따라서, 금번 평가의 결과로 산출된 당사의 평가가치는 대표주관회사인 한국투자증권㈜가 그 가치를 보증하거나 향후 코스닥시장에서 거래될 주가수준을 예측하는 것이 아님을 투자시 유의하시기 바랍니다.

■ 정정 후

가. 공모가 산정방식의 한계에 따른 위험

당사의 희망공모가액은 상대가치 평가방법인 PER 방법으로 산출되었지만, 희망공모가액 범위가 당사의 절대적인 가치를 의미하는 것은 아닙니다. 또한 향후 국내외 경기, 주식시장 현황, 산업 성장성, 영업환경 변화 등 다양한 요인의 영향으로 예측, 평가 정보는 변동될 수 있으며,
비교회사 선정의 자의성 등 PER 평가방식의 한계
가 있으니 투자시 유의하여 주시기 바랍니다.

당사는 금번 공모를 위한 당사의 주당가치를 평가함에 있어 국내 증권시장에 기상장된 비교기업의 최근 4개 분기(2019년 2분기 ~ 2020년 1분기) 경영성과를 기준으로 PER을 산정하였습니다.

당
사는 National Geographic(이하 내셔널지오그래픽), NFL, JEEP 등의 라이선스를 기반으로 의류, 여행용가방, 잡화류 등을 제조 및 유통하는 것을 주요 사업으로 영위하고 있습니다.
한국투자증권㈜은
의류업체 중 캐쥬얼 및 스포츠웨어 브랜드 기반의 사업을 영위하는 법인을 기준으로 비교기업을 선정하였습니다.

최종 유사기업 5개사(F&F, 코웰패션, 배럴, 코데즈컴바인, 에스제이그룹)의 최근 4개 분기(2019년 2분기 ~ 2020년 1분기) 경영성과를 바탕으로 산출한 당사의 상대평가 가치는 하기와 같습니다.

[PER 배수를 적용한 상대가치 산출 결과]

구 분
내 용
비고

적용 당기순이익(백만원) 주1)
34,670
A

회사 적용 PER 배수
13.55
B

평가 시가총액(백만원)
469,908
C=A*B

발행주식총수(주)
6,182,381
D

모집주식수 및 희석가능주식수(주)
1,089,947
E

적용 주식수(주) 주2)
7,272,328
F=D+E

평가 주당가액(원)
64,616
C/F

주1)

적용 당기순이익은 직전 4개 분기(2019.04 ~ 2020.03) 합산 지배주주 귀속 순이익(19,227백만원)에서
직전 4개 분기 발생 파생상품평가이익(81백만원) 및 파생상품평가손실(15,524백만원)을 제외하여 산정함

주2)
적용 주식수는 발행주식총수에 신주모집 1,000,000주 및 1년 이내 행사가능한 신주인수권 89,947주 합산 기준임. 단, 금번 공모에서 미청약/미납입이 발생하여 대표주관회사가 자기계산으로 잔여주식을 인수하거나 공모가액이 변동될 경우 상장주선인의 의무인수 예정주식수는 변동될 수 있음

[㈜더네이쳐홀딩스 PER에 의한 평가가치]

구분
내용

비교가치 주당 평가가액
64,616원

평가액 대비 할인율
22.6% ~ 30.4%

희망공모가액
45,000 ~ 50,000원

확정 공모가액 주)
46,000원

주) 확정공모가액은 수요예측 결과를 반영하여 46,000원으로 결정되었습니다.

당사의 희망공모가액은 유사회사의 PER을 적용하여 산출되었지만, 희망공모가액 범위가 당사의 절대적인 가치를 의미하는 것은 아닙니다. 

PER 평가방식과 같은 상대가치 평가방법의 적용에 필요한 유사회사의 선정 과정에서 평가자(기관)의 주관적인 판단 개입 가능성과 시장의 오류(기업가치의 저평가 혹은 고평가)등에 기인한 기업가치 평가의 오류 발생가능성은 상대가치 평가방법의 한계점으로 지적되고 있습니다. 최종 선정된 유사회사들은 당사와 사업구조 및 전략, 제품 및 서비스, 영업환경, 성장성 등에서 차이가 존재하므로, 투자자들은 유사회사 현황, 참고 정보 등을 기반으로 투자의사 결정을 하는 경우 이와 같은 차이 사항에 유의하시기 바랍니다.

[ PER 평가방식의 한계점 ]

1. PER는 기업의 수익성에 기반한 수치로 비교대상회사에서 적자(-)가 발생한 경우 적용할 수 없습니다.
2. PER 결정요인은 일정 시점의 주가와 주당 경상이익뿐만 아니라 배당성향 및 할인율, 성장률 등 다양합니다. 따라서 경상이익 규모, 현금창출 능력, 유보율, 자본금 등 여러요인이 완벽하게 일치하는 동업종 회사가 아닌 이상 한계점이 존재합니다.
3. 비교대상회사가 동일 업종에 속한다고 해도 각 회사에 고유한 사업구성, 시장점유율 추이, 인력수준, 재무위험 등에서 차이가 있으며, 이는 계량화하기 어려운 측면이 있습니다. 이에 따라, 동업종 소속회사의 비율을 적용하여 비교분석하는 데에도 한계점이 존재합니다.
4. 일정 시점의 주가 수준은 과거 실적보다는 미래 예상이익에 대한 기대감을 반영하고 있으므로, 비교평가회사의 과거 재무제표에 의거한 비교분석에 한계점이 존재합니다.
5. 당기순이익은 영업활동에 의한 수익창출 외에 영업외손익 등이 반영된 최종 결과물이므로 PER를 적용한 비교가치는 기업이 창출한 이익의 질을 파악할 수 없으며, 회계처리 등에 의해 순이익이 쉽게 영향을 받을 수 있는 단점이 있습니다.

이에 따라, 당사의 주당 평가가액은 당사의 기업가치를 평가하는데 있어 절대성을 내포하고 있는 것은 아니며, 향후 발생할 수 있는 경기상황의 변동 및 당사가 속한 산업의 성장성 및 위험, 당사의 영업 및 재무에 대한 위험 등이 계량화되어 있지 않았습니다. 

따라서, 금번 평가의 결과로 산출된 당사의 평가가치는 대표주관회사인 한국투자증권㈜가 그 가치를 보증하거나 향후 코스닥시장에서 거래될 주가수준을 예측하는 것이 아님을 투자시 유의하시기 바랍니다.

(주9)

■ 정정 전

가. 평가결과

대표주관회사인 한국투자증권㈜는 ㈜더네이쳐홀딩스의 영업현황, 산업전망 및 주식시장상황 등을 고려하여 희망 공모가격을 다음과 같이 제시하였습니다.

구 분
내 용

주당 희망 공모가격
45,000 ~ 50,000원

확정 공모가격
결정방법
수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 고려하여 대표주관회사와 
발행회사인 ㈜더네이쳐홀딩스가 확정 공모가격을 결정할 예정입니다.

상기 표에서 제시한 희망 공모가격 범위는 ㈜더네이쳐홀딩스의 절대적인 가치를 의미하는 것은 아니며, 향후 국내외 경기, 주식시장 상황, 산업 성장성, 영업환경 변화 등 다양한 요인의 영향으로 인하여 예측, 평가 정보는 변동될 수 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.

금번 ㈜더네이쳐홀딩스의 코스닥시장 상장공모를 위한 확정 공모가격은 향후 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 고려하여 대표주관회사인 한국투자증권㈜와 발행회사인 ㈜더네이쳐홀딩스의 협의 후 최종 결정 예정입니다.

■ 정정 후

가. 평가결과

대표주관회사인 한국투자증권㈜는 ㈜더네이쳐홀딩스의 영업현황, 산업전망 및 주식시장상황 등을 고려하여 희망 공모가격을 다음과 같이 제시하였습니다.

구 분
내 용

주당 희망 공모가격
46,000원

확정 공모가격
결정방법

수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사와 (주)더네이쳐홀딩스가 협의하여
확정공모가액을 46,000원으로 결정하였습니다.

상기 표에서 제시한 희망 공모가격 범위는 ㈜더네이쳐홀딩스의 절대적인 가치를 의미하는 것은 아니며, 향후 국내외 경기, 주식시장 상황, 산업 성장성, 영업환경 변화 등 다양한 요인의 영향으로 인하여 예측, 평가 정보는 변동될 수 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.

금번 ㈜더네이쳐홀딩스의 코스닥시장 상장공모를 위한 확정 공모가액은
수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사와 (주)더네이쳐홀딩스가 협의하여 46,000원으로 결정하였습니다.

(주10)

■ 정정 전

3) PER 평가방법 적용 결과 및 희망공모가액의 결정

[㈜더네이쳐홀딩스 PER에 의한 평가가치]

구분
내용

비교가치 주당 평가가액
64,616원

평가액 대비 할인율
22.6% ~ 30.4%

희망공모가액
45,000 ~ 50,000원

확정 공모가액 주)
-

주1)

확정공모가액은 수요예측 결과를 반영하여 최종 확정될 예정입니다.

주2)
주당 희망 공모가액의 산출을 위하여 적용한 할인율은 평가기준일 최근 6개월 코스닥시장 신규상장 법인의 주당 희망 공모가액 산출을 위하여 적용한 할인율 등을 종합적으로 고려하여 산정하였습니다.

■ 정정 후

3) PER 평가방법 적용 결과 및 희망공모가액의 결정

[㈜더네이쳐홀딩스 PER에 의한 평가가치]

구분
내용

비교가치 주당 평가가액
64,616원

평가액 대비 할인율
22.6% ~ 30.4%

희망공모가액

45,000 ~ 50,000원

확정 공모가액 주)
46,000원

주1)

확정공모가액은 수요예측 결과를 반영하여 1주당 46,000원으로 최종 확정되었습니다.

(주11)

■ 정정 전

가. 자금조달금액

(단위: 천원)

구 분

금 액

모집 및 매출총액 (1)
54,000,000

매 출 금 액(2)
9,000,000

발 행 제 비 용(3)
1,210,000

순 수 입 금 [ (1)-(2)-(3) ]
43,790,000

주1)

모집 및 매출총액은 최저 희망공모가
액
인 45,000원
기준
입니다.

주2)
모집 및 매출총액 및 발행제비용은 확정공모가 및 실제 비용의 발생여부에 따라 변동할 수 있습니다.

■ 정정 후

가. 자금조달금액

(단위: 천원)

구 분

금 액

모집 및 매출총액 (1)
55,200,000

매 출 금 액(2)
9,200,000

발 행 제 비 용(3)
1,700,000

순 수 입 금 [ (1)-(2)-(3) ]
44,300,000

주1)

모집 및 매출총액은
1주당 확정공모가액인 46,000원
기준

입니다.

주2)

모집 및 매출총액 및 발행제비용은
실제 비용의 발생여부에 따라 변동할 수 있습니다.

(주12)

■ 정정 전

나. 발행제비용의 내역

(단위: 천원)

구 분

금 액

계산근거

인수수수료

1,125,000

신주모집금액의 2.5%

상장 관련 수수료
17,896
1,720만원+3,000억원 초과금액의 10억원당 3만원

상장심사수수료
10,000
1,000만원

등록세

2,000

증자자본금의 4/1000

교육세

400

등록세의 20%

기타비용

54,704

법무사 수수료, IR 비용, 공고 비용 등

합 계

1,210,000

-

주1)

모집 또는 매출총액 및 발행제비용 내역은 최저 희
망공모가액
45,000원
을 기준으로 산정하
였습니다.

주2)
발행제비용은 확정공모가 및 실제 비용의 발생여부에 따라 변동할 수 있습니다.

■ 정정 후

나. 발행제비용의 내역

(단위: 천원)

구 분

금 액

계산근거

인수수수료

1,610,000

신주모집금액의
3.5%

상장 관련 수수료
18,112
1,720만원+3,000억원 초과금액의 10억원당 3만원

상장심사수수료
10,000
1,000만원

등록세

2,000

증자자본금의 4/1000

교육세

400

등록세의 20%

기타비용

59,488

법무사 수수료, IR 비용, 공고 비용 등

합 계

1,700,000

-

주1)

모집 또는 매출총액 및 발행제비용 내역은
확정공모가액
46,000원
을 기준으로 산정하
였습니다.

주2)

발행제비용은
실제 비용의 발생여부에 따라 변동할 수 있습니다.

(주13)

■ 정정 전

가. 자금의 사용계획

증권신고서 제출일 현재 당사의 공모자금 사용계획은 아래와 같습니다. 다만, 하기 투자계획은 현 시점에서 예상되는 계획이며, 향후 집행 시점의 경영환경 등을 고려하여 변경될 가능성이 있으므로 절대적인 계획이 아님을 투자자께서는 인지하시기 바랍니다.

(기준일 :
2020.06.12
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

20,000
-
13,790
-
10,000
-
43,790

■ 정정 후

가. 자금의 사용계획

증권신고서 제출일 현재 당사의 공모자금 사용계획은 아래와 같습니다. 다만, 하기 투자계획은 현 시점에서 예상되는 계획이며, 향후 집행 시점의 경영환경 등을 고려하여 변경될 가능성이 있으므로 절대적인 계획이 아님을 투자자께서는 인지하시기 바랍니다.

(기준일 :
2020.07.13
)
(단위 : 백만원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

20,000
-
14,300
-
10,000
-
44,300

(주14)

■ 정정 전

나. 자금의 세부 사용계획

당사의 희망 공모가액 밴드 최저가액으로 계산한 상장 공모로 인한 순수입금은
약 438억원이며
, 예상 유입자금 전액은 향후 3년간 상기 예상 자금수요를 충당하기 위하여 사용할 계획입니다.
공모자금 입금 후 실제 투자집행 시기까지의 자금보유 기간에는 국내 제 1금융권 및 증권사 등 안정성이 높은 금융기관의 상품에 예치할 계획이며, 자금의 사용시기가 도래하여 단기간 내에 자금의 사용이 예상되는 경우에는 당사의 단기금융상품 계좌 등에 일시 예치하여 운용할 예정입니다.

(1) 시설자금

(가) 신규 물류센터 구축

(단위: 백만원)

구 분

사용내역

예상총액

자체자금

차입금

공모자금

비 고

합계

2020년

2021년

토지

물류센터 부지

5,000

5,000

-

-

-

-

-

건물

물류센터 건축비용

25,200

2,000

19,200

4,000

2,000

2,000

-

기계장치

물류센터 내 사용

9,000

3,000

-

6,000

-
6,000

합 계

39,200

10,000

19,200

10,000

2,000

8,000

당사는 현재 경기도 이천시에 자체 보유한 제1물류센터와 토지 및 건물을 임대한 제2물류센터를 운영 중에 있습니다. 당사는 신규 물류센터 구축을 통해 1) 해외진출 및 온라인 수요 증가 등에 기반한 회사의 급속한 성장에 적합한 물류시스템을 구축하고, 2) 분산 운영되고 있는 물류센터를 점진적으로 통합, 운영함으로써 효율성을 개선하며, 3) 임대하여 운영중인 제2 물류센터에서 발생하는 연간 임대료 약 5.4억원을 절감하고자 토지와 건물을 직접 보유한 물류센터를 건립, 운영하고자 합니다. 당사는1) 물류의 효율성과 확장성, 2) 토지 가격, 3) 당사의 물류 관련 인력의 거주지 등을 고려하여 신규 물류센터를 건립하고자 합니다.

(나) 신
사옥 매입

(단위: 백만원)

구 분

사용내역

예상 총액

자체자금

차입금

공모자금

비 고

합계

2020년

2021년

토지 및 건물

사옥 부지 및 건물 구입

27,000

-

20,000

7,000

7,000

-

-

비품

인테리어 및 비품 구입

6,000

3,000

-

3,000

3,000

-

합 계

33,000

3,000

20,000

10,000

10,000

-

당사는 현재 서울특별시 금천구 가산디지털2로 30 RSM타워에서 10층, 11층의 2개층을 임대하여 본사사옥으로 사용하고 있습니다. 다만, 해외진출, NFL 신규사업전개 등으로 지속적으로 직원이 증가하고 있는 바, 추가적인 공간이 필요한 상황입니다. 따라서 당사는 신사옥 매입을 통해 1) 해외진출 및 신사업전개로 인한 인원증가에 따른 공간의 확보 및 효율성 증대를 꾀하고, 2) 현재 발생하고 있는 연간 임대료 약 4.7억원을 절감하고자 신사옥을 매입하고자 합니다.

(2) 운영자금 및 타법인증권 취득자금

(가) 해외진출

(단위: 백만원)

구 분

사용내역

예상 총액

자체자금

공모자금

비 고

합계

2020년

2021년

2022년

해외진출

해외사업부

운영비용

1,700
910
790

250

540

-

주1)

해외법인설립

11,000

1,000

10,000
-

10,000

-

주2)

해외매장개설

16,000

3,000

13,000

-

5,000
8,000

주3)

합 계

28,700

4,910

23,790

250

15,540

8,000

주1)
대부분 인건비로 구성될 예정이며, 일부 비품 및 출장 등의 비용이 포함되어 있습니다.

주2)

2021년 중 호주/일본/중국/인도에 대한 법인설립자금(자본금 등)이며, 이외 다른 지역의 진출은 2021년 중 논의 및 확정될 예정입니다. 공모자금 사용 금액은 현재 예상설립총액의 약
91%
수준이며, 나머지
9%내외
의 설립자금은 회사 자체자금으로 충당 예정입니다.

주3)
현재 당사는 2021년 중 호주/일본/중국에 각각 10개 내외의 매장개설계획을 가지고 있습니다. 공모자금 사용금액은 현재 예상총액의 약 81%수준이며, 나머지 19%내외는 회사 자체자금으로 충당 예정입니다.

당사는 공모자금을 통하여 현재 기진출해 있는 홍콩지역 외 타 지역 해외진출을 본격화할 예정이며, 호주, 일본, 중국, 인도 등에 현지법인(조인트벤처 형태) 설립을 통한 진출을 계획하고 있습니다. 법인 설립 후 매장 개설 등에 자금 지출이 예정되어 있습니다.

다만, 증권신고서 제출일 현재 전세계적으로 확산되고 있는 코로나19 관련 상황이 장기화 될 경우 상기의 해외진출 계획이 지연될 수 있으며, 지연 시 해외진출 관련 공모자금은 재무건전성 확보를 위한 차입금 상환에 100억원, 신규브랜드 런칭 등 사업규모 확대에 따른 운영자금으로 138억원을 사용할 계획입니다.

■ 정정 후

나. 자금의 세부 사용계획

당사의
확정공모가액
으로 계산한 상장 공모로 인한 순수입금은
약 443억원
이며
, 예상 유입자금 전액은 향후 3년간 상기 예상 자금수요를 충당하기 위하여 사용할 계획입니다.
공모자금 입금 후 실제 투자집행 시기까지의 자금보유 기간에는 국내 제 1금융권 및 증권사 등 안정성이 높은 금융기관의 상품에 예치할 계획이며, 자금의 사용시기가 도래하여 단기간 내에 자금의 사용이 예상되는 경우에는 당사의 단기금융상품 계좌 등에 일시 예치하여 운용할 예정입니다.

(1) 시설자금

(가) 신규 물류센터 구축

(단위: 백만원)

구 분

사용내역

예상총액

자체자금

차입금

공모자금

비 고

합계

2020년

2021년

토지

물류센터 부지

5,000

5,000

-

-

-

-

-

건물

물류센터 건축비용

25,200

2,000

19,200

4,000

2,000

2,000

-

기계장치

물류센터 내 사용

9,000

3,000

-

6,000

-
6,000

합 계

39,200

10,000

19,200

10,000

2,000

8,000

당사는 현재 경기도 이천시에 자체 보유한 제1물류센터와 토지 및 건물을 임대한 제2물류센터를 운영 중에 있습니다. 당사는 신규 물류센터 구축을 통해 1) 해외진출 및 온라인 수요 증가 등에 기반한 회사의 급속한 성장에 적합한 물류시스템을 구축하고, 2) 분산 운영되고 있는 물류센터를 점진적으로 통합, 운영함으로써 효율성을 개선하며, 3) 임대하여 운영중인 제2 물류센터에서 발생하는 연간 임대료 약 5.4억원을 절감하고자 토지와 건물을 직접 보유한 물류센터를 건립, 운영하고자 합니다. 당사는1) 물류의 효율성과 확장성, 2) 토지 가격, 3) 당사의 물류 관련 인력의 거주지 등을 고려하여 신규 물류센터를 건립하고자 합니다.

(나) 신
사옥 매입

(단위: 백만원)

구 분

사용내역

예상 총액

자체자금

차입금

공모자금

비 고

합계

2020년

2021년

토지 및 건물

사옥 부지 및 건물 구입

27,000

-

20,000

7,000

7,000

-

-

비품

인테리어 및 비품 구입

6,000

3,000

-

3,000

3,000

-

합 계

33,000

3,000

20,000

10,000

10,000

-

당사는 현재 서울특별시 금천구 가산디지털2로 30 RSM타워에서 10층, 11층의 2개층을 임대하여 본사사옥으로 사용하고 있습니다. 다만, 해외진출, NFL 신규사업전개 등으로 지속적으로 직원이 증가하고 있는 바, 추가적인 공간이 필요한 상황입니다. 따라서 당사는 신사옥 매입을 통해 1) 해외진출 및 신사업전개로 인한 인원증가에 따른 공간의 확보 및 효율성 증대를 꾀하고, 2) 현재 발생하고 있는 연간 임대료 약 4.7억원을 절감하고자 신사옥을 매입하고자 합니다.

(2) 운영자금 및 타법인증권 취득자금

(가) 해외진출

(단위: 백만원)

구 분

사용내역

예상 총액

자체자금

공모자금

비 고

합계

2020년

2021년

2022년

해외진출

해외사업부

운영비용

2,210
910
1,300
500
800
-

주1)

해외법인설립

11,000

1,000

10,000
-

10,000

-

주2)

해외매장개설

16,000

3,000

13,000

-

5,000
8,000

주3)

합 계

29,210

4,910

24,300
500

15,800

8,000

주1)
대부분 인건비로 구성될 예정이며, 일부 비품 및 출장 등의 비용이 포함되어 있습니다.

주2)

2021년 중 호주/일본/중국/인도에 대한 법인설립자금(자본금 등)이며, 이외 다른 지역의 진출은 2021년 중 논의 및 확정될 예정입니다. 공모자금 사용 금액은 현재 예상설립총액의 약
91%
수준이며, 나머지
9%내외
의 설립자금은 회사 자체자금으로 충당 예정입니다.

주3)
현재 당사는 2021년 중 호주/일본/중국에 각각 10개 내외의 매장개설계획을 가지고 있습니다. 공모자금 사용금액은 현재 예상총액의 약 81%수준이며, 나머지 19%내외는 회사 자체자금으로 충당 예정입니다.

당사는 공모자금을 통하여 현재 기진출해 있는 홍콩지역 외 타 지역 해외진출을 본격화할 예정이며, 호주, 일본, 중국, 인도 등에 현지법인(조인트벤처 형태) 설립을 통한 진출을 계획하고 있습니다. 법인 설립 후 매장 개설 등에 자금 지출이 예정되어 있습니다.

다만, 증권신고서 제출일 현재 전세계적으로 확산되고 있는 코로나19 관련 상황이 장기화 될 경우 상기의 해외진출 계획이 지연될 수 있으며, 지연 시 해외진출 관련 공모자금은 재무건전성 확보를 위한 차입금 상환에 100억원, 신규브랜드 런칭 등 사업규모 확대에 따른 운영자금으로
143억원
을 사용할 계획입니다.

위 정정사항외에 모든 사항은 2020년 07월 02일자로 당사가 제출한 신고서와 동일하오니 이를 참고하시기 바랍니다.