DL — [기재정정]증권신고서(채무증권) (20200522)
제출인: DL

증권신고서(채무증권)
3.2
대림산업(주)

정정신고(보고)-대표이사등의확인

정 정 신 고 (보고)

2020년 05월 22일

1. 정정대상 공시서류 : 증권신고서(채무증권)

2. 정정대상 공시서류의 최초제출일 : 2020년 05월 18일

제출일자
문서명
비고

2020년 05월 18일
증권신고서(채무증권)
최초 제출

2020년 05월 22일
[기재정정]증권신고서(채무증권)
기재 정정

3. 정정사항

항 목
정정사유
정 정 전
정 정 후

※ 본 '[기재정정]증권신고서'는 수요예측 결과에 따른 발행조건 결정에 의한 것으로, 정정 및 추가 기재된 사항은
파란색으로
굵게 표시하였습니다.

표지
수요예측 결과에 따른
발행조건 변경
모집 또는 매출총액 : 100,000,000,000원

모집 또는 매출총액 :
200,000,000,000원

요약정보
2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
수요예측 결과에 따른
발행조건 변경
(주1) 정정 전
(주1) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
1. 공모개요
수요예측 결과에 따른
발행조건 변경
(주2) 정정 전
(주2) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
3. 공모가격 결정방법
수요예측 결과에 따른
발행조건 변경
(주3) 정정 전
(주3) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항
5. 인수 등에 관한 사항
수요예측 결과에 따른
발행조건 변경
(주4) 정정 전
(주4) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
Ⅱ. 증권의 주요 권리내용
수요예측 결과에 따른
발행조건 변경
(주5) 정정 전
(주5) 정정 후

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항
V. 자금의 사용목적
수요예측 결과에 따른
발행조건 변경
(주6) 정정 전
(주6) 정정 후

(주1) 정정 전

회차 :
264-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
70,000,000,000
모집(매출)총액
70,000,000,000

발행가액
70,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2023년 05월 26일

원리금
지급대행기관
(주)우리은행 
수송동 대림 기업영업지원팀
(사채)관리회사
DB금융투자(주)

신용등급
(신용평가기관)
AA-
(한국신용평가 /한국기업평가)

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
-
2,000,000
20,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

대표
케이비증권
-
5,000,000
50,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2020년 05월 28일
2020년 05월 28일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

차환자금
70,000,000,000

발행제비용
214,711,600

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 04월 29일 NH투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음▶ 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이며, 상장예정일은 2020년 05월 28일임.

주1) 본 사채는 2020년 05월 21일 09시에서 16시 30분까지 금융투자협회 "K-bond"프로그램 등("K-bond"프로그램을 사용하지 못하는 불가피한 상황의 경우 Fax 접수 방법 등 이용)을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률 등이 결정될 예정입니다. 상기에 기재되어 있는 가액은 발행 예정금액이며, 수요예측의 결과에 따라 공동대표주관회사와의 협의에 의해 금 이천억원(\ 200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 변동될 수 있습니다.

주2) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프엔자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p. ~ +0.40%p.를 가산한 이자율로 하며, 수요예측 결과에 의한 확정 금액 및 확정 이자율은 2020년 05월 22일 정정신고서를 통해 공시할 계획입니다.

주3) 2019년 9월 16일 시행되는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 본 사채의 '권면'은 존재하지 않으며, 전자등록총액을 한국예탁결제원에 전자등록합니다.

회차 :
264-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
30,000,000,000
모집(매출)총액
30,000,000,000

발행가액
30,000,000,000
이자율
-

발행수익률
-
상환기일
2025년 05월 28일

원리금
지급대행기관
(주)우리은행 
수송동 대림 기업영업지원팀
(사채)관리회사
DB금융투자(주)

신용등급
(신용평가기관)
AA-
(한국신용평가 /한국기업평가)

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
-
3,000,000
30,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2020년 05월 28일
2020년 05월 28일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

차환자금
30,000,000,000

발행제비용
106,620,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 04월 29일 NH투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음▶ 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이며, 상장예정일은 2020년 05월 28일임.

주1) 본 사채는 2020년 05월 21일 09시에서 16시 30분까지 금융투자협회 "K-bond"프로그램 등("K-bond"프로그램을 사용하지 못하는 불가피한 상황의 경우 Fax 접수 방법 등 이용)을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률 등이 결정될 예정입니다. 상기에 기재되어 있는 가액은 발행 예정금액이며, 수요예측의 결과에 따라 공동대표주관회사와의 협의에 의해 금 이천억원(\ 200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 변동될 수 있습니다.

주2) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프엔자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p. ~ +0.40%p.를 가산한 이자율로 하며, 수요예측 결과에 의한 확정 금액 및 확정 이자율은 2020년 05월 22일 정정신고서를 통해 공시할 계획입니다.

주3) 2019년 9월 16일 시행되는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 본 사채의 '권면'은 존재하지 않으며, 전자등록총액을 한국예탁결제원에 전자등록합니다.

(주1) 정정 후

회차 :
264-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
120,000,000,000
모집(매출)총액
120,000,000,000

발행가액
120,000,000,000
이자율
1.726

발행수익률
1.726
상환기일
2023년 05월 26일

원리금
지급대행기관
(주)우리은행 
수송동 대림 기업영업지원팀
(사채)관리회사
DB금융투자(주)

신용등급
(신용평가기관)
AA-
(한국신용평가 /한국기업평가)

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
-
2,000,000
20,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

대표
케이비증권
-
10,000,000
100,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2020년 05월 28일
2020년 05월 28일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

차환자금
70,000,000,000

운영자금
50,000,000,000

발행제비용
334,811,600

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 04월 29일 NH투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음▶ 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이며, 상장예정일은 2020년 05월 28일임.

주1) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 연 1.726%로 하되, 동 이자율이 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 청약일 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율과 상이한 경우 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주
2) 2019년 9월 16일 시행되는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 본 사채의 '권면'은 존재하지 않으며, 전자등록총액을 한국예탁결제원에 전자등록합니다.

회차 :
264-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
80,000,000,000
모집(매출)총액
80,000,000,000

발행가액
80,000,000,000
이자율
1.962

발행수익률
1.962
상환기일
2025년 05월 28일

원리금
지급대행기관
(주)우리은행 
수송동 대림 기업영업지원팀
(사채)관리회사
DB금융투자(주)

신용등급
(신용평가기관)
AA-
(한국신용평가 /한국기업평가)

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
-
8,000,000
80,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2020년 05월 28일
2020년 05월 28일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

차환자금
76,000,000,000

운영자금
4,000,000,000

발행제비용
226,920,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 04월 29일 NH투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음▶ 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이며, 상장예정일은 2020년 05월 28일임.

주1) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 연 1.962%로 하되, 동 이자율이 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 청약일 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율과 상이한 경우 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주
2
) 2019년 9월 16일 시행되는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 본 사채의 '권면'은 존재하지 않으며, 전자등록총액을 한국예탁결제원에 전자등록합니다.

(주2) 정정 전

회 차 :
264-1
(단위: 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록 총액
70,000,000,000

발 행 가 액
70,000,000,000

할 인 율(%)
0.00

발행수익율(%)
-

모집 또는 매출가액
사채 전자등록총액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액
70,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 전자등록으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함.

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법
및 기한
이자지급 방법

이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하여 매 3개월마다 연 이율의 1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같다. 다만, 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영
업일에 이자를 지급하되, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
다만, 마지막 이자지급의 계산은 발행가액에 사채의 이율을 곱한 액수에 직전 이자지급기일부터 최종 이자지급기일 전일까지 실제일수를 곱한 후, 이를 365로 나눈 금액으로 하되 소수 첫째 자리 이하의 금액은 절사한다.

이자지급기일(이자지급기일이 은행의 휴업일인 경우에는 그 익영업일을 말한다)에 발행회사가 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율(이하 "연체대출 최고이율"이라 한다)을 적용하여 계산한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채의 이율을 하회하는 경우에는 본 사채의 이율을 적용한다.

이자지급 기한
2020년 08월 28일, 2020년 11월 28일, 2021년 02월 28일, 2021년 05월 28일,
2021년 08월 28일, 2021년 11월 28일, 2022년 02월 28일, 2022년 05월 28일,
2022년 08월 28일, 2022년 11월 28일, 2023년 02월 28일, 2023년 05월 26일.

신용평가
등급
평가회사명
한국신용평가(주) / 한국기업평가(주)

평가일자
2020.05.13 / 2020.05.14

평가결과등급
AA- / AA-

주관회사의
분석
주관회사명
NH투자증권(주), KB증권(주)

분석일자
2020년 05월 18일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
본 사채의 원금은 2023년 05월 26일에 일시 상환한다. 단, 상환기일이 은행휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 그 상환기일로 하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 원금상환이나 이자지급을 이행하지 않았을 경우 해당 원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울특별시인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체대출 최고이율이 사채이율을 하회하는 경우에는 사채이율을 적용한다.

상 환 기 한

2023년 0
5월
26일

납 입 기 일
2020년 05월 28일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금
지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 수송동 대림 기업영업지원팀

회사고유번호
00254045

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 04월 29일 NH투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이며, 상장예정일은 2020년 05월 28일임.

주1) 본 사채는 2020년 05월 21일 09시에서 16시
30분
까지 금융투자협회 "K-bond"프로그램 등("K-bond"프로그램을 사용하지 못하는 불가피한 상황의 경우 Fax 접수 방법 등 이용)을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률 등이 결정될 예정입니다. 상기에 기재되어 있는 가액은 발행 예정금액이며, 수요예측의 결과에 따라 공동대표주관회사와의 협의에 의해 금 이천억원(\ 200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 변동될 수 있습니다.

주2) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프엔자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p. ~ +0.40%p.를 가산한 이자율로 하며, 수요예측 결과에 의한 확정 금액 및 확정 이자율은 2020년 05월 22일 정정신고서를 통해 공시할 계획입니다.

주3) 2019년 9월 16일 시행되는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 본 사채의 '권면'은 존재하지 않으며, 전자등록총액을 한국예탁결제원에 전자등록합니다.

회 차 :
264-2
(단위: 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록 총액
30,000,000,000

발 행 가 액
30,000,000,000

할 인 율(%)
0.00

발행수익율(%)
-

모집 또는 매출가액
사채 전자등록총액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액
30,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 전자등록으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함.

이자율
연리이자율(%)
-

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법
및 기한
이자지급 방법

이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하여 매 3개월마다 연 이율의1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같다. 다만, 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 이자를 지급하되, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 

이자지급기일(이자지급기일이 은행의 휴업일인 경우에는 그 익영업일을 말한다)에 발행회사가 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율(이하 "연체대출 최고이율"이라 한다)을 적용하여 계산한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채의 이율을 하회하는 경우에는 본 사채의 이율을 적용한다.

이자지급 기한

2020년 08월 28일, 2020년 11월 28일, 2021년 02월 28일, 2021년 05월 28일,
2021년 08월 28일, 2021년 11월 28일, 2022년 02월 28일, 2022년 05월 28일,
2022년 08월 28일, 2022년 11월 28일, 2023년 02월 28일, 2023년 05월 28일,
2023년 08월 28일, 2023년 11월 28일, 2024년 02월 28일, 2024년 05월 28일,
2024년 08월 28일, 2024년 11월 28일, 2025년 02월 28일, 2025년 05월 28일.

신용평가
등급
평가회사명
한국신용평가(주) / 한국기업평가(주)

평가일자
2020.05.13 / 2020.05.14

평가결과등급
AA- / AA-

주관회사의
분석
주관회사명
NH투자증권(주), KB증권(주)

분석일자
2020년 05월 18일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
본 사채의 원금은 2025년 05월 28일에 일시 상환한다. 단, 상환기일이 은행휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 그 상환기일로 하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 원금상환이나 이자지급을 이행하지 않았을 경우 해당 원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울특별시인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체대출 최고이율이 사채이율을 하회하는 경우에는 사채이율을 적용한다.

상 환 기 한
2025년 05월 28일

납 입 기 일
2020년 05월 28일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금
지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 수송동 대림 기업영업지원팀

회사고유번호
00254045

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 04월 29일 NH투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이며, 상장예정일은 2020년 05월 28일임.

주1) 본 사채는 2020년 05월 21일 0
9시에서 16시
30분
까지 금융투자협회 "K-bond"프로그램 등("K-bond"프로그램을 사용하지 못하는 불가피한 상황의 경우 Fax 접수 방법 등 이용)을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 사채이자율, 발행수익률 등이 결정될 예정입니다. 상기에 기재되어 있는 가액은 발행 예정금액이며, 수요예측의 결과에 따라 공동대표주관회사와의 협의에 의해 금 이천억원(\ 200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 변동될 수 있습니다.

주2) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프엔자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p. ~ +0.40%p.를 가산한 이자율로 하며, 수요예측 결과에 의한 확정 금액 및 확정 이자율은 2020년 05월 22일 정정신고서를 통해 공시할 계획입니다.

주3) 2019년 9월 16일 시행되는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 본 사채의 '권면'은 존재하지 않으며, 전자등록총액을 한국예탁결제원에 전자등록합니다.

(주2) 정정 후

회 차 :
264-1
(단위: 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록 총액
120,000,000,000

발 행 가 액

120,000,000,000

할 인 율(%)
0.00

발행수익율(%)
1.726

모집 또는 매출가액
사채 전자등록총액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액

120,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 전자등록으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함.

이자율
연리이자율(%)

1.726

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법
및 기한
이자지급 방법

이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하여 매 3개월마다 연 이율의 1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같다. 다만, 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영
업일에 이자를 지급하되, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
다만, 마지막 이자지급의 계산은 발행가액에 사채의 이율을 곱한 액수에 직전 이자지급기일부터 최종 이자지급기일 전일까지 실제일수를 곱한 후, 이를 365로 나눈 금액으로 하되 소수 첫째 자리 이하의 금액은 절사한다.

이자지급기일(이자지급기일이 은행의 휴업일인 경우에는 그 익영업일을 말한다)에 발행회사가 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율(이하 "연체대출 최고이율"이라 한다)을 적용하여 계산한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채의 이율을 하회하는 경우에는 본 사채의 이율을 적용한다.

이자지급 기한
2020년 08월 28일, 2020년 11월 28일, 2021년 02월 28일, 2021년 05월 28일,
2021년 08월 28일, 2021년 11월 28일, 2022년 02월 28일, 2022년 05월 28일,
2022년 08월 28일, 2022년 11월 28일, 2023년 02월 28일, 2023년 05월 26일.

신용평가
등급
평가회사명
한국신용평가(주) / 한국기업평가(주)

평가일자
2020.05.13 / 2020.05.14

평가결과등급
AA- / AA-

주관회사의
분석
주관회사명
NH투자증권(주), KB증권(주)

분석일자
2020년 05월 18일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
본 사채의 원금은 2023년 05월 26일에 일시 상환한다. 단, 상환기일이 은행휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 그 상환기일로 하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 원금상환이나 이자지급을 이행하지 않았을 경우 해당 원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울특별시인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체대출 최고이율이 사채이율을 하회하는 경우에는 사채이율을 적용한다.

상 환 기 한

2023년 0
5월
26일

납 입 기 일
2020년 05월 28일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금
지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 수송동 대림 기업영업지원팀

회사고유번호
00254045

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 04월 29일 NH투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이며, 상장예정일은 2020년 05월 28일임.

주1) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 연 1.726%로 하되, 동 이자율이 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 청약일 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율과 상이한 경우 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주
2) 2019년 9월 16일 시행되는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 본 사채의 '권면'은 존재하지 않으며, 전자등록총액을 한국예탁결제원에 전자등록합니다.

회 차 :
264-2
(단위: 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록 총액
80,000,000,000

발 행 가 액
80,000,000,000

할 인 율(%)
0.00

발행수익율(%)
1.962

모집 또는 매출가액
사채 전자등록총액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액
80,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 전자등록으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함.

이자율
연리이자율(%)

1.962

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법
및 기한
이자지급 방법

이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하여 매 3개월마다 연 이율의1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같다. 다만, 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 이자를 지급하되, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 

이자지급기일(이자지급기일이 은행의 휴업일인 경우에는 그 익영업일을 말한다)에 발행회사가 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율(이하 "연체대출 최고이율"이라 한다)을 적용하여 계산한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채의 이율을 하회하는 경우에는 본 사채의 이율을 적용한다.

이자지급 기한

2020년 08월 28일, 2020년 11월 28일, 2021년 02월 28일, 2021년 05월 28일,
2021년 08월 28일, 2021년 11월 28일, 2022년 02월 28일, 2022년 05월 28일,
2022년 08월 28일, 2022년 11월 28일, 2023년 02월 28일, 2023년 05월 28일,
2023년 08월 28일, 2023년 11월 28일, 2024년 02월 28일, 2024년 05월 28일,
2024년 08월 28일, 2024년 11월 28일, 2025년 02월 28일, 2025년 05월 28일.

신용평가
등급
평가회사명
한국신용평가(주) / 한국기업평가(주)

평가일자
2020.05.13 / 2020.05.14

평가결과등급
AA- / AA-

주관회사의
분석
주관회사명
NH투자증권(주), KB증권(주)

분석일자
2020년 05월 18일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
본 사채의 원금은 2025년 05월 28일에 일시 상환한다. 단, 상환기일이 은행휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 그 상환기일로 하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 원금상환이나 이자지급을 이행하지 않았을 경우 해당 원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울특별시인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체대출 최고이율이 사채이율을 하회하는 경우에는 사채이율을 적용한다.

상 환 기 한
2025년 05월 28일

납 입 기 일
2020년 05월 28일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금
지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 수송동 대림 기업영업지원팀

회사고유번호
00254045

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 04월 29일 NH투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이며, 상장예정일은 2020년 05월 28일임.

주1) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 연 1.962%로 하되, 동 이자율이 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 청약일 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율과 상이한 경우 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율로 합니다.
주
2) 2019년 9월 16일 시행되는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 본 사채의 '권면'은 존재하지 않으며, 전자등록총액을 한국예탁결제원에 전자등록합니다.

(주3) 정정 전

(전략)

수요예측 후 유효수요 및 금리는 "무보증사채수요예측 모범규준" 및 공동대표주관회사의 수요예측 지침에 의거하여 공동대표주관회사가 결정하며, 필요시 발행회사와 협의합니다. 수요예측 결과를 반영한 정정신고서는 2020년 05월 22일에 공시할 예정입니다.

(주3) 정정 후

(전략)

수요예측 후 유효수요 및 금리는 "무보증사채수요예측 모범규준" 및 공동대표주관회사의 수요예측 지침에 의거하여
공동대표주관회사와 발행회사가 협의하여 결정하였습니다.

라. 수요예측 결과

(1) 수요예측 참여 내역

[회 차 : 제264-1회]
(단위 : 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사
 (집합)
투자매매
중개업자
연기금, 운용사(고유),
 은행, 보험
기타
거래실적 
유(*)
거래실적 
무

건수
16
4
4
-
-
-
24

수량
2,400
500
400
-
-
-
3,300

경쟁률
3.43
0.71
0.57
-
-
-
4.71:1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임.
주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

(*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회 차 : 제264-2회]
(단위 : 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사
 (집합)
투자매매
중개업자
연기금, 운용사(고유),
은행, 보험
기타
거래실적 
유(*)
거래실적 
무

건수
4
-
5
-
-
-
9

수량
400
-
800
-
-
-
1,200

경쟁률
1.33
-
2.67
-
-
-
4.00:1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임.
주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

(*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(2) 수요예측 신청가격 분포

[회 차 : 제264-1회]
(단위 : bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-14
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
100
3.0%
포함

-5
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
200
6.1%
포함

4
1
100
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
6.1%
400
12.1%
포함

5
1
100
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
6.1%
600
18.2%
포함

7
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
6.1%
800
24.2%
포함

8
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
900
27.3%
포함

9
3
500
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3
500
15.2%
1,400
42.4%
포함

13
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
1,500
45.5%
포함

14
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
6.1%
1,700
51.5%
포함

19
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
1,800
54.5%
포함

20
2
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
300
9.1%
2,100
63.6%
포함

25
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
6.1%
2,300
69.7%
포함

33
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
2,400
72.7%
포함

37
3
500
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3
500
15.2%
2,900
87.9%
포함

39
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
3,000
90.9%
포함

40
-
-
1
200
1
100
-
-
-
-
-
-
2
300
9.1%
3,300
100.0%
포함

합계
16
2,400
4
500
4
400
-
-
-
-
-
-
24
3,300
100.0%
-
-
-

[회 차 : 제264-2회]
(단위 : bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-20
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
8.3%
100
8.3%
포함

-10
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
8.3%
200
16.7%
포함

5
-
-
-
-
2
200
-
-
-
-
-
-
2
200
16.7%
400
33.3%
포함

6
-
-
-
-
1
400
-
-
-
-
-
-
1
400
33.3%
800
66.7%
포함

8
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
8.3%
900
75.0%
포함

14
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
8.3%
1,000
83.3%
포함

35
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
8.3%
1,100
91.7%
포함

39
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
8.3%
1,200
100.0%
포함

합계
4
400
-
-
5
800
-
-
-
-
-
-
9
1,200
100.0%
-
-
-

(3) 수요예측 상세분포 현황

[회 차 : 제264-1회]
(단위 : 억원)

수요예측 참여자
대림산업 3년 만기 회사채 개별민평 대비 스프레드

-14
-5
4
5
7
8
9
13
14
19
20
25
33
37
39
40

기관투자자 1
100

기관투자자 2

100

기관투자자 3

100

기관투자자 4

100

기관투자자 5

100

기관투자자 6

100

기관투자자 7

200

기관투자자 8

200

기관투자자 9

200

기관투자자 10

100

기관투자자 11

200

기관투자자 12

100

기관투자자 13

200

기관투자자 14

100

기관투자자 15

200

기관투자자 16

100

기관투자자 17

300

기관투자자 18

100

기관투자자 19

100

기관투자자 20

100

기관투자자 21

100

기관투자자 22

100

기관투자자 23

100

기관투자자 24

200

합계
100
100
200
200
200
100
500
100
200
100
300
200
100
500
100
300

누적합계
100
200
400
600
800
900
1,400
1,500
1,700
1,800
2,100
2,300
2,400
2,900
3,000
3,300

[회 차 : 제264-2회]
(단위 : 억원)

수요예측 참여자
대림산업 5년 만기 회사채 개별민평 대비 스프레드

-20
-10
5
6
8
14
35
39

기관투자자 1
100

기관투자자 2

100

기관투자자 3

100

기관투자자 4

100

기관투자자 5

400

기관투자자 6

100

기관투자자 7

100

기관투자자 8

100

기관투자자 9

100

합계
100
100
200
400
100
100
100
100

누적합계
100
200
400
800
900
1,000
1,100
1,200

마. 유효수요의 범위, 산정근거 및 최종 발행 금리에의 반영내용

구 분
내 용

공모희망금리

[제264-1회]

청약일 1영업일전일 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주)(구.나이스채권평가(주)), (주)에프엔자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p.~+0.40%p.를 가산한 이자율로 합니다.

[제264-2회]

청약일 1영업일전일 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주)(구.나이스채권평가(주)), (주)에프엔자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p.~+0.40%p.를 가산한 이자율로 합니다.

유효수요의 정의
"유효수요"란, 공모금리 결정 시, 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 물량

유효수요의 범위
공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여한 모든 물량

유효수요 산정 근거
2020년 05월 21일 실시된 수요예측 실시 결과 본 사채의 공모 희망금리 범위 내의 수요예측 참여물량이 발행예정금액을 초과하여 공동대표주관회사는 발행회사인 대림산업(주)와 협의하여 최초 증권신고서 제출시 기재한 바와 같이 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채 발행금액의 총액을 2,000억원으로 증액하기로 결정하였습니다.

[본 사채의 발행금액 결정]
① 제264-1회 무보증사채 : 1,200억원(최초 증권신고서 제출시 발행예정금액: 700억원)
② 제264-2회 무보증사채 : 800억원(최초 증권신고서 제출시 발행예정금액: 300억원)

[수요예측 신청현황]

① 제264-1회 무보증사채
- 총 참여신청금액: 3,300억원
- 총 참여신청범위: -0.14%p. ~ +0.40%p.
- 총 참여신청건수: 24건
- 공모희망금리 내 참여신청건수: 24건
- 공모희망금리 내 참여신청금액: 3,300억원

② 제264-2회 무보증사채
- 총 참여신청금액: 1,200억원
- 총 참여신청범위: -0.20%p. ~ +0.39%p.
- 총 참여신청건수: 9건
- 공모희망금리 내 참여신청건수: 9건
- 공모희망금리 내 참여신청금액: 1,200억원

본 채권의 유효수요는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 "공동대표주관회사"의 내부 지침에 근거하여 발행회사 및 공동대표주관회사가 협의하여 각각의 수요예측 참여자가 제시한 금리에는 공동대표주관회사와 발행회사가 고려한 위험(발행회사의 산업 및 재무 상황, 금리 및 스프레드 전망)이 반영되어 있을 것으로 판단하였고, 공모희망금리밴드 상단 이내로 참여한 건을 유효수요로 정의하였습니다. 발행회사와 공동대표주관회사의 협의를 통하여 금번에 발행예정이었던 3년물은 최초 모집예정금액 700억원에서 1,200억원으로 증액하기로 결정하였으며, 5년물은 최초 모집예정금액 300억원에서 800억원으로 증액하기로 결정하였습니다.

최종 발행금리 결정에
대한 수요예측 결과의
반영 내용
본 사채의 최종 발행금리는 앞서 산정한 유효수요의 범위 내에서 낮은 금리부터 "누적도수"로 계산하는 방법을 사용하였으며, 발행회사와 공동대표주관회사가 최종 협의하여 결정되었습니다.

- 본사채의 발행금리

① 제264-1회 무보증사채:

"본 사채"의 이율은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율로 합니다.

② 제264-2회 무보증사채:

"본 사채"의 이율은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(주4) 정정 전

가. 사채의 인수

[회 차 : 264-1]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액
수수료율(%)

대표
NH투자증권(주)
00120182
서울시 영등포구 여의대로 60
20,000,000,000
0.15
총액인수

대표
KB증권(주)
00164876
서울시 영등포구 여의나루로 50
50,000,000,000
0.15
총액인수

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 "공동대표주관회사"와의 협의에 의해 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

[회 차 : 264-2]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액
수수료율(%)

대표
NH투자증권(주)
00120182
서울시 영등포구 여의대로 60
30,000,000,00
0.15
총액인수

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 "공동대표주관회사"와의 협의에 의해 인수인의 인수수량 및 인수금액이 조정될 수 있습니다.

나. 사채의 관리

[회 차 : 264-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
사채관리조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(%)

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
70,000,000,000
-
정액 수수료 : 2,500,000

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

[회 차 : 264-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
사채관리조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(%)

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
30,000,000,000
-
정액 수수료 : 2,500,000

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

(주4) 정정 후

가. 사채의 인수

[회 차 : 264-1]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액
수수료율(%)

대표
NH투자증권(주)
00120182
서울시 영등포구 여의대로 60
20,000,000,000
0.15
총액인수

대표
KB증권(주)
00164876
서울시 영등포구 여의나루로 50
100,000,000,000
0.15
총액인수

[회 차 : 264-2]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액
수수료율(%)

대표
NH투자증권(주)
00120182
서울시 영등포구 여의대로 60
80,000,000,00
0.15
총액인수

나. 사채의 관리

[회 차 : 264-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
사채관리조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(%)

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
120,000,000,000
-
정액 수수료 : 2,500,000

[회 차 : 264-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
사채관리조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(%)

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
80,000,000,000
-
정액 수수료 : 2,500,000

(주5) 정정 전

1. 사채의 명칭, 주요 권리내용, 발행과 관련한 약정 및 조건

가. 일반적인 사항

(단위 : 억원)

회차
발행금액
연리이자율
만기일
옵션관련사항

제264-1회 무보증사채
700
주2)
2023년 05월 26일
-

제264-2회 무보증사채
300
주3)
2025년 05월 28일
-

주1) 본사채는 2020년 05월 21일 09시에서 16
시
30분
까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램 등을 통해 실시하는 수요예측 결과에 따라 전자등록총액, 모집(매출)총액, 발행가액, 발행수익률이 결정될 예정입니다. 상기 기재된 발행금액은 예정금액이며, 수요예측 결과에 따라 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채 발행총액은 금 이천억원(\ 200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 결정 또는 변경될 수 있습니다.

주2) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 (한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), 에프앤자산평가(주))에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p.~+0.40%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주3) 수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 (한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), 에프앤자산평가(주))에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p.~+0.40%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주4) 수요예측 결과에 의해 확정된 확정 가산(차감)금리는 2020년 05월 22일 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

(중략)

마. 발행회사의 의무 및 책임

구분
원리금지급
재무비율 유지
담보권설정 제한
자산의 처분 제한
지배구조변경 제한

내용
1,000억원
부채비율 700%
자기자본의 700%
자기자본의 10배
「독점규제 및 공정거래에 관한 법률」 제14조에 따른 상호출자제한기업집단에서 제외되는 경우

주1) 당사가 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 05월 18일 DB금융투자(주)와 맺은 사채관리계약과 관련하여 재무비율 등의 유지, 담보권설정 등의 제한, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 사채관리회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다.
주2) 본 사채는 2020년 05월 21일 09시에서 1
6시
30분
까지 한국금융투자협회 K-Bond 프로그램을 통해 실시하는 수요예측결과에 따라 금 이천억원(\ 200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 상기 원리금지급 규모가 조정될 수 있습니다.

주3) 상기 재무비율 유지, 담보권 설정제한 및 자산매각 한도의 조항은 별도재무제표 기준으로 적용합니다.

(중략)

2. 사채관리계약에 관한 사항

당사는 본 사채의 발행과 관련하여 DB금융투자(주)와 사채관리계약을 체결하였으며, 사채관리계약과 관련하여 재무비율 등의 유지, 담보권 설정 등의 제한, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 위반할 경우 본 사채의 사채권자 및 사채관리회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의이익을 상실함을 선언할 수 있습니다. 자세한 사항은 상기한 기한이익 상실사유, 아래의 사채관리회사에 관한 사항 및 사채관리계약서를 참고하시기 바랍니다. 

가. 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[회 차 : 264-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(%)

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
70,000,000,000
-
정액 수수료 : 2,500,000

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

[회 차 : 264-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(%)

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
30,000,000,000
-
정액 수수료 : 2,500,000

주) 본 사채의 발행가액은 수요예측 후 확정될 예정으로, 수요예측 결과에 따라 위탁금액이 조정될 수 있습니다.

(주5) 정정 후

1. 사채의 명칭, 주요 권리내용, 발행과 관련한 약정 및 조건

가. 일반적인 사항

(단위 : 억원)

회차
발행금액
연리이자율
만기일
옵션관련사항

제264-1회 무보증사채
1,200
1.726%
2023년 05월 26일
-

제264-2회 무보증사채
800
1.962%
2025년 05월 28일
-

주1) 제264-1회 무보증사채: "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 연 1.726%로 하되, 동 이자율이 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 청약일 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율과 상이한 경우 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주2) 제264-2회 무보증사채:
"본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 연 1.962%로 하되, 동 이자율이 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 청약일 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율과 상이한 경우 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(중략)

마. 발행회사의 의무 및 책임

구분
원리금지급
재무비율 유지
담보권설정 제한
자산의 처분 제한
지배구조변경 제한

내용
2,000억원
부채비율 700%
자기자본의 700%
자기자본의 10배
「독점규제 및 공정거래에 관한 법률」 제14조에 따른 상호출자제한기업집단에서 제외되는 경우

주1) 당사가 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 05월 18일 DB금융투자(주)와 맺은 사채관리계약과 관련하여 재무비율 등의 유지, 담보권설정 등의 제한, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 사채관리회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다.

주
2) 상기 재무비율 유지, 담보권 설정제한 및 자산매각 한도의 조항은 별도재무제표 기준으로 적용합니다.

(중략)

2. 사채관리계약에 관한 사항

당사는 본 사채의 발행과 관련하여 DB금융투자(주)와 사채관리계약을 체결하였으며, 사채관리계약과 관련하여 재무비율 등의 유지, 담보권 설정 등의 제한, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 위반할 경우 본 사채의 사채권자 및 사채관리회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의이익을 상실함을 선언할 수 있습니다. 자세한 사항은 상기한 기한이익 상실사유, 아래의 사채관리회사에 관한 사항 및 사채관리계약서를 참고하시기 바랍니다. 

가. 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[회 차 : 264-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(%)

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
120,000,000,000
-
정액 수수료 : 2,500,000

[회 차 : 264-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(%)

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
80,000,000,000
-
정액 수수료 : 2,500,000

(주6) 정정 전

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[제264-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
70,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
214,711,600

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
69,785,288,400

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다

[제264-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
30,000,000,000

발 행 제 비 용(2)
106,620,000

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
29,893,380,000

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다

나. 발행제비용의 내역

[제264-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
49,000,000
전자등록총액 금 700억원×0.07%

인수수수료
105,000,000
전자등록총액 금 700억원 x 0.15%

사채관리수수료(수탁수수료)
2,500,000

정액 지급

신용평가수수료

56,000,000

한국신용평가, 한국기업평가 (VAT 별도)

기타 비용
상장수수료
1,400,000

500억원 이상 1,000억원 미만

상장연부과금
291,600

1년당 100,000원(500,000원 한도)

표준코드수수료
20,000
건당 2만원

등록수수료
500,000
전자등록총액의 1/100,000원(최대 50만원)

합 계
214,711,600
-

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

[제264-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
21,000,000
전자등록총액 금 300억원×0.07%

인수수수료
45,000,000
전자등록총액 금 300억원 x 0.15%

사채관리수수료(수탁수수료)
2,500,000

정액 지급

신용평가수수료

36,000,000

한국신용평가, 한국기업평가 (VAT 별도)

기타 비용
상장수수료
1,300,000
250억원 이상 500억원 미만

상장연부과금
500,000

1년당 100,000원(500,000원 한도)

표준코드수수료
20,000
건당 2만원

등록수수료
300,000
전자등록총액의 1/100,000원(최대 50만원)

합 계
106,620,000
-

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용목적

회차 :
264-1
(기준일 :
2020년 05월 18일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

-
-
-
70,000,000,000
-
-
70,000,000,000

자금의 사용목적

회차 :
264-2
(기준일 :
2020년 05월 18일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

-
-
-
30,000,000,000
-
-
30,000,000,000

나. 자금의 세부 사용내역 

금번 당사가 발행하는 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채 발행자금 1,000억원은 제258-1회 무보증사채의 차환자금으로 사용될 예정입니다. 세부 내역은 아래와 같습니다.

[차환자금 세부 내역]

구분
권면총액(원)
이자율(%)
발행일
만기일
비고

제258-1회 무보증사채
146,000,000,000
2.947
2017.06.02
2020.06.02
-

주) 상기 자금사용예정 시기까지 금번 회사채 발행을 통한 자금조달 금액은 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

다. 증액시 추가 조달자금의 사용목적

2020년 05월 21일 수요예측 결과 회차별 발행총액과 무관하게 금 이천억원(\ 200,000,000,000) 이하의 범위 내에서 변동될 수 있으며, 증액되는 경우 증액분은 회사채 차환자금 및 운영자금에 사용될 예정입니다.

(주6) 정정 후

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[제264-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
120,000,000,000

발 행 제 비 용(2)

334,811,600

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
119,665,188,400

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다

[제264-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
80,000,000,000

발 행 제 비 용(2)

226,920,000

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
79,773,080,000

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다

나. 발행제비용의 내역

[제264-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
84,000,000

전자등록총액 금
1,200억원×0.07%

인수수수료
180,000,000

전자등록총액 금
1,200억원 x 0.15%

사채관리수수료(수탁수수료)
2,500,000

정액 지급

신용평가수수료
66,000,000
한국신용평가, 한국기업평가 (VAT 별도)

기타 비용
상장수수료
1,500,000

1,000억원 이상 2,000억원 미만

상장연부과금
291,600

1년당 100,000원(500,000원 한도)

표준코드수수료
20,000
건당 2만원

등록수수료
500,000
전자등록총액의 1/100,000원(최대 50만원)

합 계
334,811,600
-

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

[제264-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
56,000,000

전자등록총액 금
800억원×0.07%

인수수수료
120,000,000

전자등록총액 금
800억원 x 0.15%

사채관리수수료(수탁수수료)
2,500,000

정액 지급

신용평가수수료
46,000,000
한국신용평가, 한국기업평가 (VAT 별도)

기타 비용
상장수수료
1,400,000
500억원 이상 1,000억원 미만

상장연부과금
500,000

1년당 100,000원(500,000원 한도)

표준코드수수료
20,000
건당 2만원

등록수수료
500,000
전자등록총액의 1/100,000원(최대 50만원)

합 계
226,920,000
-

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용목적

회차 :
264-1
(기준일 :
2020년 05월 18일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

-
-
50,000,000,000
70,000,000,000
-
-
120,000,000,000

자금의 사용목적

회차 :
264-2
(기준일 :
2020년 05월 18일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

-
-
4,000,000,000
76,000,000,000
-
-
80,000,000,000

나. 자금의 세부 사용내역 

금번 당사가 발행하는 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채 발행자금
2,000억원
은 제258-1회 무보증사채의 차환자금
및 운영자금
으로 사용될 예정입니다. 세부 내역은 아래와 같습니다.

[차환자금 세부 내역]

구분
권면총액(원)
이자율(%)
발행일
만기일
비고

제258-1회 무보증사채
146,000,000,000
2.947
2017.06.02
2020.06.02
-

주) 상기 자금사용예정 시기까지 금번 회사채 발행을 통한 자금조달 금액은 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

[운영자금 세부 내역]

구분
금액(백만원)
사용예정일
비고

지급어음 결제
54,000,000,000
2020.06.01~2020.06.29
우리은행

주) 상기 자금사용예정 시기까지 금번 회사채 발행을 통한 자금조달 금액은 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

【 대표이사 등의 확인 】

정정증권신고서_대표이사확인서명-1

증 권 신 고 서

( 채 무 증 권 )

증권신고서제출및정정연혁

[증권신고서 제출 및 정정 연혁]

제출일자
문서명
비고

2020년 05월 18일
증권신고서(채무증권)
최초 제출

2020년 05월 22일
[기재정정]증권신고서(채무증권)
기재정정

금융위원회 귀중
2020년 05월 18일

회 사 명 :

대림산업 주식회사

대 표 이 사 :

김상우, 배원복

본 점 소 재 지 :

서울특별시 종로구 종로1길 36

(전 화) 02) 2011 - 7114

(홈페이지) http://www.daelim.co.kr

작 성 책 임 자 :

(직 책) 담당임원 (성 명)
강 경 중

(전 화)
02) 2011 - 7134

모집 또는 매출 증권의 종류 및 수 :
대림산업(주) 제264-1회 무기명식 이권부 무보증사채
대림산업(주) 제264-2회 무기명식 이권부 무보증사채

모집 또는 매출총액 :
200,000,000,000
원

증권신고서 및 투자설명서 열람장소

가. 증권신고서

전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

나. 투자설명서

전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

서면문서 : 대림산업 주식회사 → 서울특별시 종로구 종로1길 36
 NH투자증권 주식회사 → 서울특별시 영등포구 여의대로 60
 KB증권 주식회사 → 서울특별시 영등포구 여의나루로 50

【 대표이사 등의 확인 】

대표이사확인서명_증권신고서-1

요약정보

1. 핵심투자위험

증권신고서 이용 시 유의사항 안내문

아래의 핵심투자위험은 증권신고서 본문에 기재된 투자위험요소를 주요 항목 위주로 요약한 것이므로 투자위험 전부를 대표하지 않으며, 본문에 기재된 투자위험요소 중 일부 항목이 기재되지 아니할 수 있습니다. 따라서 투자자께서는 반드시 본문 제1부 모집 또는 매출에 관한 사항, Ⅲ. 투자위험요소를 주의 깊게 검토하신 후 투자판단을 하시기 바랍니다.

구 분
내 용

사업위험

[공통 부문]

[1-가. 경기 변동 관련 위험]

가. 2020년 1분기 말 연결기준

매출의 97.3%를 차지하는 종합건설업과 석유화학부문은 실물 경기와 거시적 경제지표에 민감한 산업
입니다. 2020년 4월 IMF가 발표한 자료에 따르면 세계성장률은 2020년에는 -3.0%, 2021년에는 5.8%의 성장률을 기록할 것으로 전망하고 있습니다. IMF는 COVID-19 팬더믹(전세계적 유행)에 따른 글로벌 수요의 충격으로 인해 선진국의 2020년 경제성장률을 직전 전망(2020년 1월) 대비 7.7%p 하향조정한 -6.1%로 전망하였으며, 중국, 인도 등을 포함한 신흥국의 경제성장률 전망 역시 직전 전망(2020년 1월) 대비 5.4%p 하향 조정한 -1.0%로 전망하고 있습니다. 
COVID-19 팬더믹으로 인한 경기 쇼크 외에도
세계적 보호무역주의 강화, 브렉시트 불확실성, 중동 지역 등에서의 지정학적 긴장 고조, 유가 급락 등은 세계 경제의 성장세를 위축시키고 국내외 경제 회복세에 있어 하방위험으로 작용할 수 있습니다.
또한 정부의 부동산 규제 강화 정책 지속은 건설경기에 부정적 영향을 줄 수 있으며 국내외 경기상황의 침체는 당사의 수익성과 재무건전성에 악영향을 미칠 수 있습니다.

[건설 부문]

[1-나. 거시경제 환경으로 인한 건설업 수익성 변동 위험]
나. 건설업은 주택, 산업시설 구축, 사회간접자본, 국토개발 등 실물자본의 형성을 담당하는 광의의 서비스업으로 분류되고 있으며, 광범위한 자본의 형성 및 실물부분의 생산과정을 담당하는 국가 경제의 기간 산업적 특성을 가지고 있는 종합산업인 동시에, 생산과 고용, 부가가치의 창출 측면에서 유발효과가 지대한 국가경제의 전략산업입니다. 또한
건설업은 기본적으로 수주산업이고 타산업의 경제활동 수준 및 기업설비투자, 가계의 주택구매력 등 건설수요의 증대에 의하여 생산활동이 파생된다는 산업적 특성으로 인해 경기에 크게 의존하고 있으며,
정부가 건축허가 물량 및 정부의 공공시설투자 조정 등을 통해 국내경기 조절의 주요한 정책수단으로 활용

하기 때문에 물가, 실업 등 거시적 경제지표에 크게 영향

을 받습니다.
따
라서

향후 경제성장률, 정부정책 및 건설경기의 회복 추이에 따라 당사가 속한 사업의 수익성도 변동될 수 있는 점을 유의하여 주시기 바랍니다.

[1-다. 건설산업 경기 침체로 인한 위험]
다.
건설기업 경기실사지수(CBSI)는 국내 건설산업에 종사하는 기업가들의 기대감 및 경기 예측을 지수화한 수치입니다. 건설기업 경기실사지수(CBSI)는 2013년 65p 수준 내외였으나 이후 개선되는 양상을 보이며 2015년 7월에 101.3p 수준까지 기록한 바 있으나, 2020년 4월 60.6p 수준을 기록하며 정부의 부동산 규제 정책 강화, 코로나 바이러스 확산에 따른 발주 지연 등으로 건설업 경기 전망이 크게 저하되었습니다. 한국건설산업연구원은 5월 CBSI 전망치를 4월 실적치 대비 0.7p 상승한 61.3p로 전망하는 등 여전히 지수가 60p 초반에 머무는 등 코로나19 사태로 건설사들의 자금 확보가 큰 어려움을 겪고 있으며 이러한 부정적 상황이 5월에도 지속될 것으로 판단하고 있습니다.
국내외 경기 회복의 둔화 가능성 및 글로벌 금융환경의 불확실성이 높아지는 상황에서 건설경기 회복 둔화로 인한 CBSI의 등락이 반복될 수 있으므로 투자자께서는 CBSI 지수 및 건설산업 전반에 걸친 변동사항에 유의하시기 바랍니다.

[1-라.
미분양 물량 및 수급불균형 관련 리스
크
]
라. 정부의 주택시장 부양정책에 따라 미분양 주택은
2015년 하반기 주택공급물량의 증가와 2016년부터 시행된 여신심사 선진화 가이드라인의 적용 등으로 인하여 2015년 12월말 기준 6.1만호, 2016년 12월말 기준 5.6만호, 2017년 12월말 기준 5.7만호를 기록하였습니다.
2018년 12월말 기준 5.8만호의 미분양물량이 2019년 12월말 4.8만호로 감소하는 모습을 보이는 등 2017년 이후 미분양 물량 증가폭은 점차 축소 기조를 보이고 있습니다. 국내 경제의 저성장 기조에 따른 수요기반의 불안요인과 지방 지역 및 민간 부문의 미분양 물량이 증가하는 상황 등 국내 주택경기 회복세 둔화에 대한 우려가 존재하고 있습니다.
미분양 및 준공 후 미분양 규모의 증가는 건설사들의 재무구조 악화 및 수익성 감소를 야기하는 등 건설업 전반에 큰 부담으로 작용하는 점을 투자자들께서는 유의하시기 바랍니다.

[1-마.
건설수주 관련 위험]
마. 2015년 국내 건설수주 규모는 전년대비 47.0% 증가한 157조 9,836억원을 기록하며, 기록적인 증가율을 보였습니다. 2015년은 공공부문에서 공기업과 지자체 및 공공단체의 발주증가에 힘입어 수주액이 증가하였으며, 민간부문 역시 신규주택과 재건축 경기가 살아나면서 수주 규모가 증가세로 전환되었습니다. 2016년 역시 전년 대비 4.4%의 증가율을 보이며 수주 규모 상승 추세를 이어갔으나,
2017년 건설 수주액은 전년 대비 2.6% 감소하였고 2018년에는 전년동기 대비 3.7% 감소하였으나, 2019년 전년동기 대비 7.4% 증가하는 등 최근 2개년간 감소 추세가 일단락 되는 양상을 보이고 있습니다. 다만, 건설 수주액 증가에도 불구하고 건설업종 선행지표인 건축허가면적의 감소추세를 지속하고 있으며 이 중 주거용 건축허가 면적의 감소 추세가 두드러지는 점 등 감안 시 향후 건설수주에 부정적인 영향을 미칠 가능성을 배제할 수 없습니다. 이와 같이
주택경기 둔화에 따른 민간 및 토목 발주 물량 감소와 정부 SOC 감소에 따른 공공부문 발주물량 감소로 인해 향후 건설수주 감소세가 확대될 경우 당사를 비롯한 건설업체 수익성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 존재합니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다. 

[1-바.
해외수주 관련 위험]
바. 2009년 이후 국내 건설업체의 해외수주액은 역대 최고치를 기록하며 2010년에서 2014년에 이르기까지 지속적으로 500억 달러 이상의 수주실적을 달성한 바 있습니다.
이후 중동지역과 플랜트부문에 집중되어 있던 국내 건설업체의 해외수주는 저유가 기조의 지속과 해외 수주경쟁 심화로 인하여 수주금액 증가세의 둔화 및 감소가 나타나며 2019년 말 기준 약 223.3억 달러(전년동기대비 30.5% 감소)를 기록하였습니다. 국내 건설업체들은 해외수주 지역을 다변화 하기 위하여 노력하고 있으나,
저유가 기조로 발주처 재정부족 등으로 중동지역 발주취소 및 지연이 발생했으며, 최근에는 Local/중국업체들의 성장, 선진사들의 시장다변화 등으로 가격경쟁이 심화되고 있어 진출에 어려움이 존재하고 있는 것으로 파악됩니다. 이와 같이 국내 건설업체들의 해외 수주물량에 대한 양적, 질적 성장, 진출 지역의 다변화 등에 어려움이 존재하며, 이는 당사 및 국내 건설기업들의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수도 있음을 투자자 여러분께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

[1-사.
정책 및 규제 관련 영업환경 위
험
]

사.

건설업은 국내 경제 전반에 미치는 영향이 큰 기간산업으로 정부의 엄격한 규제
를 받습니다. 정부는 국내 경기 변동 및 대외 환경 변화에 따라 국내 부동산
및 건설업 관련 정책 방향을 결정해 왔습니다.
2017년 정부 주도하의 안정적인 주택 시장 관리를 목표로 6.19 대책에 이어 8.2 부동산 규제 강화정책이 발표되었으며, 2018년 추진한 8.27, 9.13 부동산 대책, 2019년 8.12, 10.01, 12.16과 최근 시행된 2020년 02.20 부동산 대책 등 새로운 정부 정책이 부동산경기 및 건설사들의 실적에 미치는 영향
을 현재로서 정확히 판단하기 어렵습니다. 이러한
정부 정책은 건설 및 부동산 경기에 영향을 미쳐 건설회사의 매출 및 영업환경에 변동을 가져오는 요소가 될 수 있으니 투자자들께서는 이점 유의
하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

[1-
아. 건설업계 경쟁심화 및 구조조정에 따른 위험]

아.
건설업은 완전경쟁 시장으로 진입장벽이 낮고 경쟁 강도가 높습니다. 이로 인해 많은 수의 업체가 시장에 참여하고 있으며, 시장 개방 추세가 가속화됨에 따라 타 업체와의 경쟁에서 비교 우위를 점하기 위해서는 우수한 기술력을 바탕으로 차별화된 상품경쟁력과 글로벌 경쟁력 확보가 요구되고 있습니다. 이와 같이
건설업내의 경쟁심화는 당사의 매출성장 및 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다. 한편, 과거 건설 및 부동산 경기 침체에 따른 미분양 주택 증가 등으로 일부 건설사의 재무상황이 악화된 바 있습니다. 이에 따라
정부 및 채권금융기관의 주도 하에 부실 건설사에 대한 구조조정이 진행되었으며, 향후 추가적인 규제가 도입될 가능성이 존재함에 따라 건설업을 영위하는 일부 업체들은 정부 정책 진행 방향에 따라 영향을 받을 수 있습니다. 또한, 2018년 6월 말 기한 만료로 폐지된 기업구조조정촉진법을
2018년 8월 27일 국회 정무위에서 5년 시한으로 재입법 의결을 하여 국회 본회의에서 의결(9.20일) 후 10.16일 공포됨에 따라 향후 건설업계에 추가적인 구조조정 가능성이 존재함을 투자자들께서는 유의하시기 바랍니다.

[1-
자. 시행사 지급보증 관련 위험]

자.
국내 PF 대출은 금융권의 대출이 아닌 중대형 시공사의 지급보증에 기초하고 있어 소형사의 부실이 중대형사들의 재무지표에 부정적인 영향을 미칠 우려가 있습니다. 부동산 경기 침체로 인해 미착공 된 PF 사업장의 손실이 큰 것으로 나타났으며, 금융권의 리파이낸싱 여건 악화로 인해 신규자금 조달 대부분이 단기 차입금에 의지하고 있는 것으로 나타났습니다. 따라서
이러한 건설업계의 재무악화 및 유동성 악화에 대한 위험성을 투자자께서는 지속적으로 모니터링 할 필요가 있다고 판단됩니다.

[1-
차. 원자재 수급 관련 위험]

차. 건설업은 철강, 시멘트, 목재 및 골재 등의 자원을 소모하는 업종으로
주요 원재료의 가격상승 및 가격변동의 심화는 건설업체들의 수익성에 악영향을 미칠 수 있습니다. 또한 원자재 수급에 차질이 발생할 경우 당사를 비롯한 건설업체들의 실적에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[1-카. 유가 변동에 따른 발주 취소 및 지연 위험]
카. 플랜트 사업은 유가와 높은 상관관계를 가진 사업으로,
저유가 기조가 장기화 할 경우 시급성이 떨어지는 인프라(국가간 연결철도 등)와 부동산 관련(빌딩) 사업의 발주가 지연될 수 있습니다. 2019년초 글로벌 경기호조로 유가는 WTI기준 70달러 수준까지 상승하였으나, 미중무역분쟁 심화 및 경기둔화 우려에 따른 수요 감소로 2019년 중 배럴당 약 47~61달러의 가격대를 형성하고 있어 변동성이 확대된 양상을 보였습니다.
2020년 들어서며 신종 코로나 바이러스 확산에 따른 글로벌 수요 둔화에 따른 원유 수요 감소 전망과 함께 3월 OPEC+ 회의에서 사우디아라비아와 러시아간 감산합의 실패에 따른 수급 이슈가 점화되며 2020년 4월 중 사상 첫 마이너스 유가가 형성된 바 있습니다. 다만, 최근 러시아와 사우디아라비아간의 감산합의와 코로나-19 정점 통과에 따른 주요 국가의 경제활동 재개로 인해 유가는 재차 회복하는 모습을 보이고 있습니다. 향
후 코로나-19에 따른 수요 측 경기 회복이 지연될 경우 저유가 기조가 장기화 되거나, 원유에 대한 수급상황의 급변으로 인하여 유가가 급변할 경우, 해외 발주처의 발주 취소 및 지연 등을 유발시켜 국내 건설업체의 수익성 및 수주잔고에 부정적인 영향을 줄 수 있으므로 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

[석유화학 부문]

[1-타.
국
제유가 및 환율변동에 따른 위험]

타. 석유화학산업의 전방 수요산업은 거의 모든 산업에 해당하여
석
유화학산업의 경기는 전방산업의 경기에 좌우되며, 국내 및 세계 경기변동에 민감하게 반응하는 산업입니다. 특히 국제정세 및 글로벌 경기변동에 따라
유가변동 가능성이 존재하며 이에 따라 납사 매입가격 및 석유화학제품 수출가격에 부정적인 영향을 줄 수있습니다. 또한
석유화학산업은 대부분의 원재료를 수입에 의존하며 수출 비중이 높은 산업으로 환율이 수익성에 크게 영향을 미칩니다. 원/달러 환율은 2008년 금융위기 당시 급등하였으나 이후 등락을 반복하며 지속적인 하향 추세를 보였으며 최근 코로나-19 확산에 따른 금융시장 불안 가중으로 크게 상승하는 모습을 보였습니다.
환율 상승은 당사에 원재료비 부담을 다소 가중시킬 수 있으나, 수출 비중이 높은 국내 석유화학산업의 특성상 수출 경쟁력이 강화되는 긍정적인 면이 존재합니다. 따라서 최근 원/달러 환율의 상승 추세는 당사의 수익성을 개선시킬 것으로 보이지만 향후 하락 추세로 전환될 시 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[1-파.
제품별 수급 등에 관한 사항]

파. 석유화학산업은 전후방 산업과의 연계, 막대한 설비 및 자본투자 등이 요구되는 자본집약적 장치산업으로서 신규기업이 진입하기 위해서는 대규모 자본투자가 필요하기 때문에 후발기업이 진입하기가 쉽지 않은 산업입니다. 또한, 석유화학제품은 실물경기 싸이클에 연동하는 가운데
해외 생산설비 및 이로 인한 각 경쟁국의 자급률 수준, 제품별 수급 등에 따라 제품군별로 다소 상이한 양상과 수익성의 변동을 보이고 있습니다. 이러한 특성을 유의하시어 투자 의사결정을 해주시기 바랍니다.

[1-하.
석유화학사업 관련 규제 및 사고에 따른 위험]

하. 당사 제조 부문이 영위하는
석유화학사업은 엄격한 환경, 보건, 안전 관련 규제를 받고 있으며, 이에 따라 당사 영업에 차질이 발생할 수 있습니다. 2015년 1월부터 제개정된
'화학물질의 등록 및 평가 등에 관한 법'과 '화학물질관리법'이 시행되고 있으며, 추가로 환경 및 안전 관련 법안의 입법으로 규제가 강화될 수 있습니다. 또한 정부는
온실가스 감축을 위해 지난 2013년 3월 23일부터 정부는 배출거래시스템("ETS")를 도입하였고, 2015년 1월 1일부터 실시하는 등 다양한 노력을 기울이고 있습니다.
이러한 규제환경은 관련 법규 준수를 위해 당사의 생산원가를 증가시키고 사고 발생시 우발비용을 증가시킬 가능성이 있습니다. 따라서
당사가 환경관련 규정을 준수하지 않거나 이에 적절히 대응을 하지 못할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 이외에도
당사는 화학품 제조 및 저장, 운반과 관련하여 화재, 폭발 및 기타 사고의 위험에 노출되어 있습니다. 규제 위반, 또는 사고의 발생 등은 당사의 평판과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있는 점 유의하시기 바랍니다.

[기타 부문]

[1-거.

발전업과 관련된 사항]
거. 발전사업이 포함되는 전력산업은 국민 생활수준, 경제여건 변화, 계절 및 기온 등에 따라 수요에 영향을 받지만, 하방 경직성을 가지고 있어 경기가 둔화될 시에도 사용량의 감소 정도가 여타 산업보다 덜 민감합니다. 한편,
경제성 중심의 기존 전력수급기본계획 기조에서 환경과 국민안전을 고려한 정책 조화가 강조됨에 따라

석탄과 원전 비중은 점진적으로 축소될 것으로 예상
됩니다. 이같은 정책변화는 LNG복합화력 발전사업을 영위하고 있는 포천파워(주)의 사업환경과 영업수익에 긍정적인 영향을 미칠 수 있으며 향후 정부정책의 일관성 및 정책지원 실효성, 경기, 계절적 요인 등에 따라 수요가 변동하는 발전산업의 특성상 당사의 수익성에 영향을 미칠 수 있으니 투자자 여러분께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

[1-너.

관광산업과 관련된 사항]

너. 관광 및 레저산업은 국내외 경제성장 및 소득수준에 영향을 받으며, 환율 등에 의존도가 높은 산업입니다. 2016년까지 외국인 관광객 입국자가 증가세를 나타낸 바 있으나, 북한 미사일 등 한반도 긴장 상황에 따른 방한 수요 감소와 사드배치로 인한 중국인 단체 관광객 감소에 따라 그 추세가 변동하는 모습을 나타내고 있습니다. 최근에는 코로나-19의 전세계적 확산에 따라 국내를 비롯하여 전세계적으로 여행 수요가 급감하였으며, 2020년 3월 누적 기준 해외 입국자수가 전년동기간 대비 약 46.8% 급감하였습니다. 향후 코로나-19에 따른 여행 수요 회복이 예상보다 지연되거나, 이에 따른 국내외 경기 회복 지연으로 인한 민간 소비심리의 위축이 지속될 경우 관광, 레저 산업 전반의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

회사위험

[2-가.

회계기준 변경에 관한 사항
]
가. IFRS 15에 대응하는 한국채택국제회계기준서(K-IFRS) 1115호를 발표하였고, 2018년 1월 1일부로 적용하기로 하였습니다.
기준서 제1115호 적용으로 인한 당사의 2018년 연결재무제표의 영향은 계약자산(미청구공사)은 약 1,772억 가량 감소, 계약부채(초과청구공사)는 약 4,698억가량 증가, 매출액과 매출원가는 각각 734억원 및 926억원 가량 감소 및 영업이익은 약 193억원 가량 증가 등이며, 신 기준서 적용을 통해 부채비율이 약 8.0% 가량 상승하였습니다. 또한 미청구공사는 계약자산으로, 초과청구공사는 계약부채로 계정과목 및 그 정의가 일부 변경되었는 바, 투자자 분들께서는 유념하여 주시기 바랍니다.

[2-나.

사업포트폴리오 관련 위험
]
나. 당사는 2019년 시공능력순위 3위의 종합건설회사로 국내 건설업계의 수위권 기업으로서 시장을 선도하고 있습니다. 연결실체는 타 건설사와 달리 석유화학 등 기타 사업부문의 최근 3개년 동안 매출 비중이 약 14%~19% 내외에 달하는 등 다각화된 포트폴리오를 구성하고 있습니다. 그러나,
2020년 1분기말 기준 건설부문의 매출액이 전체 사업부 매출액(연결조정 전)의 약 83.1%를 차지하고 있어, 국내외 경기회복의 둔화 및 수주 경쟁이 심화되어 건설 사업부문의 매출실적이 감소할 경우 연결실체의 사업 전반에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

[2-다.

재무안정성에 관한 사항
]
다. 당사 및 연결대상 종속회사는 2019년말 대비 장단기차입금 증가로 2020년 1분기말 기준 부채비율은 105.2%, 차입금의존도는 20.8%로 전년말 대비 다소 재무안정성이 훼손되었으나, 여전히 안정적인 추세를 나타내고 있습니다. 한편, 2020년 1분기말 연결실체의 순차입금 규모와 PF지급보증 잔액 등을 합산한 재무위험 규모는 6,629억원으로 건설업 경쟁사 평균 규모인 1조 543억원(2019년말 기준)에 비하여 양호한 수준을 기록하고 있습니다. 그러나
향후 국내외 경기회복 둔화 및 금융환경의 급격한 변동 등이 발생할 경우 당사의 재무 안정성이 저하될 수 있으므로 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

[2-라. 수익성에 관한 사항]

라. 2017년에는 주택매출 증가와 DSA 흑자 전환에 힘입어 전년 동기 대비 증가한 12조 3,355억원의 매출액과 5,459억원의 영업이익을 기록하였습니다. 2018년에는 매출액이 10조 9,844억원으로 전년 대비 다소 감소하긴 했지만 건설사업부의 고른 실적개선과 석유화학사업부의 안정적인 이익 기여로 전년대비 54.5% 증가한 8,454억원의 영업이익을 기록하였습니다.

20
1
9
년에도 주택 원가율이 하락함에 따라 9조 7,000억원의 매출액과 1조 1,301억원의 영업
이익을 기록하며 창사 이래 최대 영업이익을 이어가고 있으
며, 2020년 1분기 역시 우수한 분양률과 양호한 원가율 추이 및 종속회사의 실적 개선세 등의 효과로 전년동기간 대비 실적 개선세를 이어가고 있습니다.

그러나,
최근 석유화학제품 최대 수출시장인 중국의 경제성장률의 둔화 및 자급률 개선 등은 유화부문 업황에 부정적으로 작용할 수 있습니다.
실제로, 유화부문의 영업이익은 다소 성장이 정체되어 2017년 1,362억으로 전년 1,921억 대비 크게 감소하였습니다. 2018년, 2019년에도 각각
959억원
, 749억원으로 유화부문의 실적 감소세가 이어지고 있으
며, 2020년 1분기 중 경기둔화 우려에 따른 제품가격 하락으로 전년동기간 대비 76.1% 감소하였습니다. 2017년 이후 건설부문의 영업이익 창출에 기여
한
주택부문
은
분양물량 급증에 따른 공급과잉 우려가 확대되는 가운데, 향후 부동산 정책 변화 등에 따라 국내 부동산 경기 회복이 둔화될 경우 연결실체의 수익성이 악화될 수도 있음
을 투자자 여러분께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

[2-마.

수주에 관한 사항
]
마. 통상적으로 당사의 사업은 수주를 받은 후 일정기간에 걸쳐 공사가 진행되기 때문에, 전년도 말 수주잔액에서 당사의 향후 매출을 예상할 수 있습니다. 당
사의 신규 수주는 2017년 4조 4,246억원, 2018년 2조 6,297억원에서 과거 감소추세를 보였으나, 2019년 중 여수 대규모 석유화학공장, 성남 주택재개발 정비사업 수주 등의 영향으로 신규수주가 전년대비 104.5% 증가한 5조 3,803억원을 기록하였습니다.
2020년 1분기 중 신종 코로나 바이러스로 인한 사회적 거리두기 영향으로 조합 총회 및 해외발주 지연 등으로 1조 441억원을 신규수주하는 등 전년동기간 대비 감소추세로 재차 돌아서고 있는 모습입니다.
한편, 총 수주잔고는 2016년말 27조 5,248억원에서 2020년 분기말 기준 15조 9,427억원으로 42.0% 감소하였습니다.
이는

2014년 셰일가스
개발 붐에서 비롯된 유가의 하향안정화로 인해 중동 등 해외지역 수주가 감소했기 때문입니다.

따라서

2019년과 2020년 1분기말 기준
당사의 신규수주는
국내 지역으로 집중되어 있습
니다.
한편,
당사는 중동 위주의 해외수주에서 벗어나 아시아 및 기타지역으로의 수주 및 매출 비중을 증가시키는 등 지역을 다변화하는 등 중동지역 수주 관련 리스크를 해소하고 있습니다. 그러나 세계경제 상황과 해당 지역 정세의 변화에 따른 지정학적 위험 등 거시경제 변수들의 변동에 따라
당
사가 추진하는 해외사업 진출이 계획대로 이루어지지 않거나, 발주처의 재정악화에 따라 공기지연 등이 발생하여 기존에 수주한 사업의 수익성이 예상치를 하회하게 될 경우, 당사의 향후 수익성과 재무 안정성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의해주시길 바랍니다.

[2-바.

계약자산(미청구공사)에 관한 사항]
바. 2020년 1분기말 기준 연결실체의 계약자산(미청구공사)은 약 1조 1,550억원으로 전기말 대비 약 59.8%가량 증가하였습니다.
건설업의 특성상 사업주의 기성인식과 수주업체의 진행기준 인식의 차이로 인하여, 계약자산(미청구공사)은 지속적으로 발생하며, 미래 불확실성으로 인하여 총 예정원가가 상승할 경우 기존 계약자산(미청구공사)에 대하여 추가적인 손실이 발생할 가능성 및 현금유출 가능성도 배제할 수 없습니다. 투자자 여러분께서는 연결실체의 계약자산(미청구공사)내역 및 매출채권 내역에 대하여 검토하시어, 향후 불확실성이 계약자산(미청구공사)의 부실 위험으로 전이될 가능성에 대하여 고려하여 주시기 바랍니다.

[2-사.

매출채권 등 대손
충당금 관련
사
항
]

사. 2020년 1분기말 기준 연결실체는 약 2조 5,832억원의 매출채권 및 기타채권을 보유하고 있으며, 그 중 매출채권(장기 및 단기 합계액) 규모는 약 8,443억원 입니다. 연결실체는 매출채권 및 기타채권의 채권 총액에 대하여 대손충당금을 설정하고 있어, 2020년 1분기말 기준 설정률은 37.3% 수준 입니다.
국내외 경기 및 금융시장 변동에 따라 주택경기가 급변하거나, 진행중인 공사대금 등의 회수가 원활하지 않을 경우 매출채권, 공사미수금 등 및 이에 대한 대손충당금이 증가하여 재무상황에 부정적인 영향
을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

[2-아.

우발 채무 -
PF대출 지급보증 관련 사항
]

아.
신고서 제출 직전 영업일 기준 당사가 시행사의 차입을 위하여 보증한 PF지급보증은 ABCP 4,320억원 수준으로 그 규모가 감소하고 있는 추세입니다. 다만,
주요 PF사업장의 사업 진행 지연 또는 각 사업장의 분양실적과 입주율에 따라 당사의 연대보증 책임이 실현되어 대위변제할 경우 예측하지 못한 자금소요로 인해 재무상태가 악화될 가능성이 존재
합니다.

[2-자.

우발채무 - 소송 및 제재 등에 관한 사항]
자. 신고서 제출 직전 영업일 기준 현재
연결실체를 피고로 하는 손해배상 청구 소송 등 150건의 소송(소송가액: 약 7,691억원) 및
연결실체를 원고로 하는 준공정산금 및 지연손해금 청구 소송 등 68건의 소송(소송가액: 약 2,822억원)이 계류 중에 있으나 이러한 소송의 결과가 연결실체의 재무제표에 미칠 영향은 현재로서는 합리적으로 예측할 수 없습니다. 향후
소송 결과의 방향 및 추가적인 제재와 과징금 부여 등은 당사의 경영 및 재무적 리스크로 작용할 수 있습니다. 

[2-차.

우발 채무 - 약정 관련 사항]
차. 당사가 체결한 다양한 약정 중, 신고서 제출 직전영업일 기준 현재
재무적 출자자에 대하여 1건의 옵션 약정을 제공하고 있으며 2034년중 행사기일이 도래할 예정입니다. 그외 연결실체는
사업 진행을 위한 다수의 기타약정을 체결하고 있으며 해당 규모 등을 고려하였을 때 당사의 재무상태에 미칠 영향은 제한적일 것으로 보입니다.

[2-카.

주요 종속회사 관련 사항]
카. 2020년 1분기말 기준 연결실체의 국내 주요 종속회사 대부분은 양호한 경영성과를 나타내고 있으나,사우디아라비아 내 플랜트 건설현장을 영위하는
해외 주요 종속회사인 DSA(Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd)는 사업장에서의 원가율 상승 및 공기지연 등의 조정으로 수익성이 악화된 모습을 보이며 2016년 까지 당사의 수익성에 부정적인 영향을 준 바 있습니다. DSA의 대부분 사업장의 건설 현장이 마무리되어감에 따라 추가적인 손실은 제한적일 것으로 판단되나
경기 악화로 기존 현장의 공기가 지연될 경우 당사가 DSA에 제공한 대여금의 회수와 관련하여 부정적인 영향을 받을 수도 있는 점 유의하여 주시기 바랍니다. 고려개발(주)가 2020년 11월 14일 채권금융기관 공동관리 절차(경영정상화계획 약정) 종결되어 당사의 연결 대상 종속회사로 편입되었습니다. 이후 (주)삼호와 고려개발(주)는 2020년 3월 27일 이사회 결의를 통해 2020년 7월 1일을 합병기일로 한 합병을 진행하고 있습니다. 본 합병을 통해 (주)삼호는 존속하며, 고려개발(주)는 소멸하게 됩니다. 다만, 해당 일정은 유관기관 등과의 업무 과정에서 변경될 수 있으니 이점 유의하시기 바랍니다. 2020년 3월 12일 이사회를 통해 당사는 필름사업부문을 물적분할 하여 대림에프엔씨(주)를 설립하였습니다.(분할기일 2020년 3월 31일) 상법 제530조의9 제1항의 규정에 의하여 당사(분할회사)와 대림에프엔씨(주)(분할신설회사)는 분할되는 회사의 분할 전 채무에 관하여 연대하여 변제할 책임이 있습니다. 이에 따라 물적분할 이후 대림에프엔씨(주)의 수익성과 재무상황에 따라 분할 전 채무 중 이전된 채무에 대해 변제하지 못할 경우 당사가 채무변제 의무를 이행해야 할 수 있습니다. 

[2-타.

파생상품계약 관련 사
항
]

타. 당사는 사업 구조상
해외 공사 계약 및 원재료 수입 거래와 관련하여 환율변동위험에 노출되어 있으므로 급격한 환율변동이 발생할 경우 당사의 재무구조 및 수익성이 변동될 위험
이 존재
합니다. 이러한 위험을 회피할 목적으로 통화선도 파생 상품을 운용하여 당사의 재무수준이 보다 안정적으로 유지되고 있는 것으로 판단되나, 파생 상품 계약의 특성 상 환율이 급등하는 경우에는 당사의 수익 변동성이 확대될 우려가 있사오니 이점 유의하시기 바랍니다.

[2-파.

대림그룹의 대규모 기업집단 선정에 관한 사항
]

파.
당사는 공정거래위원회 독점규제 및 공정거래에 관한 법률상 대림그룹에 속한 계열회사
입니다. 대림그룹은 29개의 국내 계열회사를 보유하고 있으며, 이 중 상장사는 당사를 포함하여 4개사 입니다. 당사는 그룹 계열회사의 특성상 그룹 전체적인 재무 이슈, 혹은 이미지 상의 부정적 요인이 발생할 경우 그 손실의 일부를 부담할 가능성이 있음을 투자의사결정에 앞서 고려하시기 바랍니다.

[2-하.

대림그룹의 주
채무계열 선정 관련 사항]

하.

연결실체가 속한 대림그룹은 금융감독원 주채무계열 선정 결과
19위
에 해당하고 있습니다.
당사 및 종속회사가 발행하였거나, 향후 발행할 사채 및 금융기관으로부터의 차입과 관련하여 특정한 재무 제한 조항이 관련 계약서에 기재되는 경우 당사의 영업활동 및 재무안정성에 영향을
줄 수 있습니다.

[2-거.

녹
색
경
영
관
련
사항
]

거. 연결실체가 영위하는 건설, 석유화학, 에너지 사업은 최근
녹색성장과 같은 환경 이슈가 대두
되고 있습니다. 이에 당사는 연구개발을 통하여 국토교통부로부터 녹색기술 인증을 획득하였습니다. 이와 같이 연결실체가
녹색경영에 만전을 기하고 있음에도 불구하고, 공해사건 등이 일어날 수 있는 위험이 존재
하고 있습니다.

기타 투자위험

[3-가.

채권 상장여부, 전자등록 발행 및 환금성 관련 사항
]

가. 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로 실물 채권을 발행 또는 등록필증을 교부하지 아니합니다. 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이고, 상장예정일은 2020년 05월 28일입니다.
채
권상장요건을 충족하여 환금성위험은 낮을 것으로 판단되나, 매매가 원활하게 이루어지지 않거나, 평가손실을 입을 경우에는 환금성이 제약될 수
있습니다. 

[3-나.

원리금 상환·지급 불이행 위험
]

나. 본 사채는 예금자보호법의 적용대상이 아니며, 금융기관 등이 보증한 것이 아니므로 원리금 상환 책임은 당사에게 있으며, 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로
원리금 상환·지급 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속
됩니다. 투자자들께서는 이러한 점을 주의하시기 바랍니다. 

[3-다.

공모일정 변경 가능성 및 효력발생 관련 사항
]

다. 본 증권신고서 상의
공모일정은 확정된 것이 아니며, 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생 시 변경될 수
있습니다. 또한 증권신고서 제출 이후 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생 등으로 증권신고서의 내용이 수정될 수 있습니다. 이에 따라 투자자 여러분께서는 최종 증권신고서 및 투자설명서의 내용을 참고하시어 투자를 결정하시기 바랍니다.

[3-라.

예측 진술된 기재사항의 변동 가능성 및 전자공시사항 참조
]
라. 당사는 상기에 기술된 투자위험요소 외에도 전반적으로 불안정한 경제 상황 등에 의하여 직접적 또는 간접적으로 영향을 받을 수 있습니다. 당사의 재무제표는 당사의 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 경제상황에 대한 경영자의 현재까지의 평가를 반영하고 있으나 그 실제결과는 현재 시점에서의 평가와는 상당히 다를 수 있는 만큼, 투자자 여러분께서는 당사의 전자공시사항 등을 참고하여 주시기 바랍니다.

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1_모집또는매출에관한일반사항

회차 :
264-1
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
120,000,000,000
모집(매출)총액
120,000,000,000

발행가액
120,000,000,000
이자율
1.726

발행수익률
1.726
상환기일
2023년 05월 26일

원리금
지급대행기관
(주)우리은행 
수송동 대림 기업영업지원팀
(사채)관리회사
DB금융투자(주)

신용등급
(신용평가기관)
AA-
(한국신용평가 /한국기업평가)

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
-
2,000,000
20,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

대표
케이비증권
-
10,000,000
100,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2020년 05월 28일
2020년 05월 28일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

차환자금
70,000,000,000

운영자금
50,000,000,000

발행제비용
334,811,600

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 04월 29일 NH투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음▶ 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이며, 상장예정일은 2020년 05월 28일임.

주1) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 연 1.726%로 하되, 동 이자율이 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 청약일 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율과 상이한 경우 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주
2) 2019년 9월 16일 시행되는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 본 사채의 '권면'은 존재하지 않으며, 전자등록총액을 한국예탁결제원에 전자등록합니다.

1_모집또는매출에관한일반사항

회차 :
264-2
(단위 : 원, 주)

채무증권 명칭
무보증사채
모집(매출)방법
공모

권면(전자등록)
총액
80,000,000,000
모집(매출)총액
80,000,000,000

발행가액
80,000,000,000
이자율
1.962

발행수익률
1.962
상환기일
2025년 05월 28일

원리금
지급대행기관
(주)우리은행 
수송동 대림 기업영업지원팀
(사채)관리회사
DB금융투자(주)

신용등급
(신용평가기관)
AA-
(한국신용평가 /한국기업평가)

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
NH투자증권
-
8,000,000
80,000,000,000
인수수수료 0.15%
총액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2020년 05월 28일
2020년 05월 28일
-
-
-

자금의 사용목적

구 분
금 액

차환자금
76,000,000,000

운영자금
4,000,000,000

발행제비용
226,920,000

【국내발행 외화채권】

표시통화
표시통화기준
발행규모
사용
지역
사용
국가
원화 교환
예정 여부
인수기관명

-
-
-
-
-
-

보증을
받은 경우
보증기관
-
지분증권과
연계된 경우
행사대상증권
-

보증금액
-
권리행사비율
-

담보 제공의
경우
담보의 종류
-
권리행사가격
-

담보금액
-
권리행사기간
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】
-

【파생결합사채
해당여부】
기초자산
옵션종류
만기일

N
-
-
-

【기 타】
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 04월 29일 NH투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음▶ 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이며, 상장예정일은 2020년 05월 28일임.

주1) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 연 1.962%로 하되, 동 이자율이 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 청약일 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율과 상이한 경우 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주
2
) 2019년 9월 16일 시행되는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 본 사채의 '권면'은 존재하지 않으며, 전자등록총액을 한국예탁결제원에 전자등록합니다.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요

회 차 :
264-1
(단위: 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록 총액
120,000,000,000

발 행 가 액

120,000,000,000

할 인 율(%)
0.00

발행수익율(%)
1.726

모집 또는 매출가액
사채 전자등록총액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액

120,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 전자등록으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함.

이자율
연리이자율(%)

1.726

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법
및 기한
이자지급 방법

이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하여 매 3개월마다 연 이율의 1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같다. 다만, 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영
업일에 이자를 지급하되, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.
다만, 마지막 이자지급의 계산은 발행가액에 사채의 이율을 곱한 액수에 직전 이자지급기일부터 최종 이자지급기일 전일까지 실제일수를 곱한 후, 이를 365로 나눈 금액으로 하되 소수 첫째 자리 이하의 금액은 절사한다.

이자지급기일(이자지급기일이 은행의 휴업일인 경우에는 그 익영업일을 말한다)에 발행회사가 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율(이하 "연체대출 최고이율"이라 한다)을 적용하여 계산한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채의 이율을 하회하는 경우에는 본 사채의 이율을 적용한다.

이자지급 기한
2020년 08월 28일, 2020년 11월 28일, 2021년 02월 28일, 2021년 05월 28일,
2021년 08월 28일, 2021년 11월 28일, 2022년 02월 28일, 2022년 05월 28일,
2022년 08월 28일, 2022년 11월 28일, 2023년 02월 28일, 2023년 05월 26일.

신용평가
등급
평가회사명
한국신용평가(주) / 한국기업평가(주)

평가일자
2020.05.13 / 2020.05.14

평가결과등급
AA- / AA-

주관회사의
분석
주관회사명
NH투자증권(주), KB증권(주)

분석일자
2020년 05월 18일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
본 사채의 원금은 2023년 05월 26일에 일시 상환한다. 단, 상환기일이 은행휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 그 상환기일로 하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 원금상환이나 이자지급을 이행하지 않았을 경우 해당 원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울특별시인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체대출 최고이율이 사채이율을 하회하는 경우에는 사채이율을 적용한다.

상 환 기 한

2023년 0
5월
26일

납 입 기 일
2020년 05월 28일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금
지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 수송동 대림 기업영업지원팀

회사고유번호
00254045

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 04월 29일 NH투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이며, 상장예정일은 2020년 05월 28일임.

주1) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 연 1.726%로 하되, 동 이자율이 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 청약일 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율과 상이한 경우 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주
2) 2019년 9월 16일 시행되는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 본 사채의 '권면'은 존재하지 않으며, 전자등록총액을 한국예탁결제원에 전자등록합니다.

회 차 :
264-2
(단위: 원)

항 목
내 용

사 채 종 목
무보증사채

구 분
무기명식 이권부 무보증사채

전자등록 총액
80,000,000,000

발 행 가 액
80,000,000,000

할 인 율(%)
0.00

발행수익율(%)
1.962

모집 또는 매출가액
사채 전자등록총액의 100%로 한다.

모집 또는 매출총액
80,000,000,000

각 사채의 금액
본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 전자등록으로 발행하므로 사채권을 발행하지 아니함.

이자율
연리이자율(%)

1.962

변동금리부사채이자율
-

이자지급 방법
및 기한
이자지급 방법

이자는 "본 사채" 발행일로부터 원금상환기일 전일까지 계산하여 매 3개월마다 연 이율의1/4씩 후급하며 이자지급기일은 아래와 같다. 다만, 이자지급기일이 영업일이 아닌 경우 그 다음 영업일에 이자를 지급하되, 이자지급기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 

이자지급기일(이자지급기일이 은행의 휴업일인 경우에는 그 익영업일을 말한다)에 발행회사가 이자를 지급하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 연체이자를 지급한다. 이 경우 연체이자는 각 지급기일의 익일부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행이 정한 연체대출이율 중 최고이율(이하 "연체대출 최고이율"이라 한다)을 적용하여 계산한다. 단, 연체대출 최고이율이 본 사채의 이율을 하회하는 경우에는 본 사채의 이율을 적용한다.

이자지급 기한

2020년 08월 28일, 2020년 11월 28일, 2021년 02월 28일, 2021년 05월 28일,
2021년 08월 28일, 2021년 11월 28일, 2022년 02월 28일, 2022년 05월 28일,
2022년 08월 28일, 2022년 11월 28일, 2023년 02월 28일, 2023년 05월 28일,
2023년 08월 28일, 2023년 11월 28일, 2024년 02월 28일, 2024년 05월 28일,
2024년 08월 28일, 2024년 11월 28일, 2025년 02월 28일, 2025년 05월 28일.

신용평가
등급
평가회사명
한국신용평가(주) / 한국기업평가(주)

평가일자
2020.05.13 / 2020.05.14

평가결과등급
AA- / AA-

주관회사의
분석
주관회사명
NH투자증권(주), KB증권(주)

분석일자
2020년 05월 18일

상환방법
및 기한
상 환 방 법
본 사채의 원금은 2025년 05월 28일에 일시 상환한다. 단, 상환기일이 은행휴업일에 해당할 경우 그 다음 영업일을 그 상환기일로 하고, 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다. 원금상환이나 이자지급을 이행하지 않았을 경우 해당 원금 또는 이자분에 대한 지급일 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 본점소재지가 서울특별시인 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용하되, 동 연체대출 최고이율이 사채이율을 하회하는 경우에는 사채이율을 적용한다.

상 환 기 한
2025년 05월 28일

납 입 기 일
2020년 05월 28일

등 록 기 관
한국예탁결제원

원리금
지급대행기관
회 사 명
(주)우리은행 수송동 대림 기업영업지원팀

회사고유번호
00254045

기 타 사 항
▶ 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 04월 29일 NH투자증권(주) 및 KB증권(주)와 대표주관계약을 체결함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 사채를 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물채권을 발행하지 아니하며, 등록필증의 교부 등이 존재하지 않음.
▶ 본 사채는 사채권을 발행하지 않으므로 "주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제 39조에 의거 전자등록주식 등의 소유자가 권리행사를 위하여 계좌관리기관을 통해 신청하는 경우 전자등록기관인 한국예탁결제원에서 "소유자증명서"를 발행하여야 함.
▶ 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 의거 전자등록되므로, 등록 말소 시 사채권발행을 청구할 수 없음.
▶ 본 사채는 실물발행이 아닌 전자등록에 의한 발행이므로 인수수량의 기재가 불가능하나, 이해상의 편의를 위해 10,000원을 수량의 1단위로 기재함.
▶ 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이며, 상장예정일은 2020년 05월 28일임.

주1) "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 연 1.962%로 하되, 동 이자율이 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 청약일 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율과 상이한 경우 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율로 합니다.
주
2) 2019년 9월 16일 시행되는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 본 사채의 '권면'은 존재하지 않으며, 전자등록총액을 한국예탁결제원에 전자등록합니다.

2. 공모방법

해당사항 없습니다.

3. 공모가격 결정방법

가. 공모가격 결정방법 및 절차

구 분
내 용

공모가격 최종결정
- 발행회사: 대표이사, 건설사업부 자금팀 담당임원 및 자금팀장, 석유화학사업부 재무팀 담당임원 및 재무팀장 등
- 공동대표주관회사 : 담당 임원, 부서장(팀장)

공모가격 결정 협의절차
수요예측 결과 및 금융시장의 상황 등을 감안한 후 발행회사와 공동대표주관회사가 협의하여 발행수익률을 결정할 예정입니다.

수요예측결과 반영여부
수요예측 참여물량 중 "유효수요(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)"를 집계하고, 해당 결과를 바탕으로 시장상황 등을 종합적으로 고려하여 발행회사와 공동대표주관회사가 협의를 통해 발행수익률을 결정합니다.

수요예측 재실시 여부
수요예측 실시 이후 발행일정 변경이 발생하더라도 수요예측을 재실시하지 않습니다.

나. 공모희망금리 산정

구 분
세 부 내 용

공모희망금리 산정
공동대표주관회사인 NH투자증권(주), KB증권(주)는 금번 대림산업(주) 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채의 공모희망금리를 결정하기 위하여 민간채권평가사의 평가금리, 최근 동일 신용등급 회사채의 스프레드 동향, 기 발행 동일등급 회사채의 발행사례 등을 고려하여 공모희망금리를 아래와 같이 결정하였습니다.

[제264-1회]
수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일전일 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주)(구.나이스채권평가(주)), (주)에프엔자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p.~+0.40%p.를 가산한 이자율로 한다. 

[제264-2회]
수요예측시 공모희망금리는 청약일 1영업일전일 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주)(구.나이스채권평가(주)), (주)에프엔자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p.~+0.40%p.를 가산한 이자율로 한다. 

공모희망금리 산정에 대한 구체적인 근거는 아래 (주1)을 참고하여 주시기 바랍니다.

수요예측 참가신청
관련사항

수요예측은 '무보증사채 수요예측 모범규준'에 따라 진행하며, 수요예측 프로그램은 한국금융투자협회의 K-Bond 프로그램을 사용합니다. 단, 불가피한 상황이 발생할 경우 발행회사와 공동대표주관회사가 협의하여 E-MAIL/FAX 등 수요예측 방법을 결정합니다.

수요예측기간은 2020년 05월 21일 09시부터 16
시
30분
까지로 합니다.

수요예측 신청 시 신청수량의 범위, 수량 및 가격단위는 아래와 같습니다.
① 최저 신청수량 : 10억원
② 최고 신청수량 : 회차별 본사채 발행예정금액
 (264-1회 : 700억원 / 264-2회 : 300억원, 단, 수요예측 참여자가 원하는 경우 전자등록총액 금액 이상의 물량을 신청할 수 있다.)
③ 수량단위: 10억원
④ 가격단위: 1bp

배정대상 및 기준
본 사채의 배정은 "무보증사채 수요예측 모범규준" I. 수요예측 업무절차 - 5. 배정에 관한 사항 및 공동대표주관회사의 내부지침에 따라 결정합니다.

※ "무보증사채 수요예측 모범규준"
I. 수요예측 업무절차
5. 배정에 관한 사항
가. 배정기준 운영
- 공동대표주관회사는 무보증사채의 배정에 관한 합리적인 기준을 마련하여 운영합니다.
나. 배정시 준수 사항
- 공동대표주관회사는 수요예측 종료 후 수요예측 참여자별로 청약예정 물량을 배정할 때에 다음 각 사항을 준수합니다.
① 과도하게 낮은 금리에 참여한 자를 부당하게 우대하여 배정하지 아니할 것
② 금리를 제시하지 않은 수요예측 참여자는 낮은 가중치를 부여하여 배정할 것
다. 배정시 가중치 적용
- 공동대표주관회사는 다음 각 사항을 고려하여 수요예측 참여자별로 배정의 가중치를 달리 적용할 수 있습니다.
① 참여시간ㆍ참여금액 등 정량적 기준
② 수요예측 참여자의 성향ㆍ과거 참여이력 및 행태ㆍ가격평가능력 등 해당 참여자와 관련한 정성적 요소
라. 납입예정 물량 배정 원칙
- 공동대표주관회사는 무보증사채의 청약이 종료된 이후 청약자별로 납입예정 물량을 배정할 때에 수요예측에 참여한 자를 그렇지 않은 자보다 우대하여 배정합니다.

'무보증사채 수요예측 모범규준' I. 수요예측 업무절차 - 5. 배정에 관한 사항에 따라 공동대표주관회사는 공모채권을 배정함에 있어 수요예측에 참여한 전문투자자 및 기관투자자에 대해 우대하여 배정할 예정입니다.

본 사채의 배정에 관한 자세한 사항은 본 증권신고서 『제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항 - 다. 배정』을 참고하시기 바랍니다.

유효수요 판단 기준
"유효수요"(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)는 금융투자협회의 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 "공동대표주관회사 내부지침"과 수요예측 결과에 근거하여 결정됩니다. 이러한 "유효수요" 결정 이후 최종 발행금리 결정시 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 협의를 통해 최종 결정할 예정입니다. 

"공동대표주관회사"는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」 I. 수요예측 업무절차 5. 배정에 관한 사항 및 합리적인 내부기준에 따라 산정한 "유효수요"의 범위, 판단기준, 산정 근거 및 결과와 확정 금액 및 확정 이자율은 2020년 05월 22일에 수요예측 결과에 따른 정정신고서를 통해 공시할 예정입니다.

금리미제시분 및 공모희망금리
범위 밖 신청분의 처리방안
"무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 낮은 가중치를 부여하여 배정하거나 수요예측 결과에 따라 "유효 수요(과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 참여물량)"의 범주에 포함되지 않아 배정되지 않을 수 있습니다.

(주1) 공모희망금리 산정근거

공동대표주관회사인 NH투자증권(주), KB증권(주)는 공모희망금리를 결정함에 있어 아래와 같은 사항을 종합적으로 검토하여 본 사채의 공모희망금리를 결정하였습니다.

가. 민간채권평가회사의 평가금리 및 스프레드 동향

국고채권, 발행회사가 속한 신용등급인 AA- 무보증 회사채, 발행회사인 대림산업(주)의 최근 민간채권평가회사 4사의 평균 평가금리 및 스프레드 추이는 아래와 같습니다. 

① 대림산업(주)의 개별민평수익률

민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가)에서 최초 증권신고서 제출 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업㈜ 3년, 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하절사)'(이하 '개별민평금리' 라고 한다.)

[대림산업(주) 3년 만기, 5년 만기 민간채권평가회사 4사 민평수익률 및 산술평균]

신고서 제출 1영업일 전(2020.05.15)
(단위: %)

구 분
한국자산평가(주)
키스채권평가(주)
나이스피앤아이(주)
(주)에프엔자산평가
산술평균

3년 만기 대림산업(주) 민평수익률
1.642
1.650
1.641
1.629
1.640

5년 만기 대림산업(주) 민평수익률
1.868
1.936
1.928
1.912
1.911

자료: 본드웹

② AA- 등급민평수익률

민간채권평가회사 4사(한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가에서 최초 증권신고서 제출 1영업일 전에 최종으로 제공하는 "AA-등급" 3년, 5년 만기 회사채 등급민평 수익률의 산술평균(이하 '등급민평금리' 라고 한다.)

[AA-등급 3년 만기, 5년 만기 민간채권평가회사 4사 민평수익률 및 산술평균]

신고서 제출 1영업일 전(2020.05.15)
(단위: %)

구 분
한국자산평가(주)
키스채권평가(주)
나이스피앤아이(주)
(주)에프엔자산평가
산술평균

3년 만기 AA-등급 민평수익률
1.632
1.640
1.611
1.619
1.625

5년 만기 AA-등급 민평수익률
1.828
1.856
1.838
1.832
1.838

자료: 본드웹

③ 국고금리 및 개별민평 및 등급민평과의 스프레드

[최근 3개월간 3년 만기 국고채권 최종호가수익률 및 민평 스프레드]

(기준일: 2020.05.15)
(단위: %)

날짜
(A) 국고3년
(B) 'AA-' 3년 등급민평
(C) 대림산업 3년 개별민평
(B-A) 등급민평스프레드
(C-A) 개별민평스프레드

2020-02-17
1.320
1.717
1.729
0.397
0.409

2020-02-18
1.271
1.678
1.690
0.407
0.419

2020-02-19
1.284
1.688
1.700
0.404
0.416

2020-02-20
1.234
1.654
1.667
0.420
0.433

2020-02-21
1.182
1.596
1.608
0.414
0.426

2020-02-24
1.139
1.554
1.567
0.415
0.428

2020-02-25
1.171
1.587
1.600
0.416
0.429

2020-02-26
1.135
1.545
1.557
0.410
0.422

2020-02-27
1.194
1.601
1.614
0.407
0.420

2020-02-28
1.104
1.513
1.525
0.409
0.421

2020-03-02
1.128
1.538
1.550
0.410
0.422

2020-03-03
1.110
1.531
1.544
0.421
0.434

2020-03-04
1.029
1.455
1.468
0.426
0.439

2020-03-05
1.051
1.471
1.483
0.420
0.432

2020-03-06
1.078
1.497
1.509
0.419
0.431

2020-03-09
1.038
1.450
1.463
0.412
0.425

2020-03-10
1.082
1.517
1.529
0.435
0.447

2020-03-11
1.086
1.510
1.523
0.424
0.437

2020-03-12
1.062
1.494
1.507
0.432
0.445

2020-03-13
1.149
1.600
1.612
0.451
0.463

2020-03-16
1.099
1.525
1.538
0.426
0.439

2020-03-17
1.030
1.489
1.502
0.459
0.472

2020-03-18
1.050
1.545
1.558
0.495
0.508

2020-03-19
1.193
1.699
1.711
0.506
0.518

2020-03-20
1.107
1.652
1.665
0.545
0.558

2020-03-23
1.153
1.695
1.707
0.542
0.554

2020-03-24
1.127
1.681
1.693
0.554
0.566

2020-03-25
1.131
1.664
1.679
0.533
0.548

2020-03-26
1.067
1.652
1.667
0.585
0.600

2020-03-27
1.060
1.658
1.673
0.598
0.613

2020-03-30
1.098
1.700
1.715
0.602
0.617

2020-03-31
1.070
1.677
1.692
0.607
0.622

2020-04-01
1.092
1.703
1.718
0.611
0.626

2020-04-02
1.059
1.682
1.697
0.623
0.638

2020-04-03
1.066
1.702
1.717
0.636
0.651

2020-04-06
1.052
1.709
1.724
0.657
0.672

2020-04-07
1.047
1.720
1.735
0.673
0.688

2020-04-08
1.024
1.714
1.729
0.690
0.705

2020-04-09
0.986
1.697
1.712
0.711
0.726

2020-04-10
0.970
1.709
1.724
0.739
0.754

2020-04-13
0.996
1.736
1.751
0.740
0.755

2020-04-14
0.996
1.740
1.755
0.744
0.759

2020-04-16
0.982
1.732
1.747
0.750
0.765

2020-04-17
1.006
1.751
1.766
0.745
0.760

2020-04-20
1.013
1.754
1.769
0.741
0.756

2020-04-21
1.035
1.775
1.790
0.740
0.755

2020-04-22
1.046
1.787
1.802
0.741
0.756

2020-04-23
1.036
1.773
1.788
0.737
0.752

2020-04-24
1.018
1.753
1.768
0.735
0.750

2020-04-27
1.026
1.771
1.786
0.745
0.760

2020-04-28
1.033
1.775
1.790
0.742
0.757

2020-04-29
1.006
1.754
1.769
0.748
0.763

2020-05-04
0.975
1.717
1.732
0.742
0.757

2020-05-06
0.960
1.702
1.717
0.742
0.757

2020-05-07
0.946
1.683
1.698
0.737
0.752

2020-05-08
0.914
1.659
1.674
0.745
0.760

2020-05-11
0.926
1.679
1.694
0.753
0.768

2020-05-12
0.886
1.635
1.650
0.749
0.764

2020-05-13
0.856
1.615
1.630
0.759
0.774

2020-05-14
0.869
1.622
1.637
0.753
0.768

2020-05-15
0.874
1.625
1.640
0.751
0.766

자료: 본드웹
주) '등급민평금리 스프레드' = 등급민평금리 - 국고채 최종호가수익률 
주) '개별민평금리 스프레드' = 개별민평금리 - 국고채 최종호가수익률

[최근 3년 만기 당사 개별민평 및 스프레드 추이]

(기준일: 2020.05.15)
(단위: %)

금리추이_3년만기

자료: 본드웹

[최근 3개월간 5년 만기 국고채권 최종호가수익률 및 민평 스프레드]

(기준일: 2020.05.15)
(단위: %)

날짜
(A) 국고5년
(B) 'AA-' 5년 등급민평
(C) 대림산업 5년 개별민평
(B-A) 등급민평스프레드
(C-A) 개별민평스프레드

2020-02-17
1.435
1.935
2.007
0.500
0.572

2020-02-18
1.381
1.889
1.961
0.508
0.580

2020-02-19
1.380
1.888
1.960
0.508
0.580

2020-02-20
1.331
1.854
1.927
0.523
0.596

2020-02-21
1.267
1.787
1.859
0.520
0.592

2020-02-24
1.236
1.754
1.826
0.518
0.590

2020-02-25
1.263
1.788
1.861
0.525
0.598

2020-02-26
1.232
1.754
1.827
0.522
0.595

2020-02-27
1.290
1.810
1.883
0.520
0.593

2020-02-28
1.180
1.693
1.766
0.513
0.586

2020-03-02
1.211
1.733
1.806
0.522
0.595

2020-03-03
1.198
1.732
1.805
0.534
0.607

2020-03-04
1.116
1.649
1.722
0.533
0.606

2020-03-05
1.143
1.683
1.755
0.540
0.612

2020-03-06
1.182
1.711
1.783
0.529
0.601

2020-03-09
1.127
1.645
1.718
0.518
0.591

2020-03-10
1.183
1.726
1.798
0.543
0.615

2020-03-11
1.194
1.726
1.799
0.532
0.605

2020-03-12
1.187
1.717
1.790
0.530
0.603

2020-03-13
1.314
1.879
1.951
0.565
0.637

2020-03-16
1.268
1.801
1.874
0.533
0.606

2020-03-17
1.196
1.762
1.835
0.566
0.639

2020-03-18
1.256
1.838
1.911
0.582
0.655

2020-03-19
1.434
2.037
2.110
0.603
0.676

2020-03-20
1.388
2.003
2.076
0.615
0.688

2020-03-23
1.462
2.063
2.135
0.601
0.673

2020-03-24
1.430
2.059
2.132
0.629
0.702

2020-03-25
1.408
2.001
2.074
0.593
0.666

2020-03-26
1.285
1.912
1.984
0.627
0.699

2020-03-27
1.266
1.914
1.987
0.648
0.721

2020-03-30
1.316
1.972
2.045
0.656
0.729

2020-03-31
1.296
1.947
2.020
0.651
0.724

2020-04-01
1.326
1.982
2.054
0.656
0.728

2020-04-02
1.303
1.953
2.026
0.650
0.723

2020-04-03
1.329
1.987
2.060
0.658
0.731

2020-04-06
1.302
1.984
2.057
0.682
0.755

2020-04-07
1.318
1.991
2.063
0.673
0.745

2020-04-08
1.264
1.947
2.020
0.683
0.756

2020-04-09
1.202
1.908
1.981
0.706
0.779

2020-04-10
1.194
1.900
1.972
0.706
0.778

2020-04-13
1.225
1.935
2.007
0.710
0.782

2020-04-14
1.225
1.931
2.004
0.706
0.779

2020-04-16
1.184
1.906
1.979
0.722
0.795

2020-04-17
1.219
1.934
2.006
0.715
0.787

2020-04-20
1.217
1.931
2.003
0.714
0.786

2020-04-21
1.230
1.948
2.021
0.718
0.791

2020-04-22
1.269
1.991
2.064
0.722
0.795

2020-04-23
1.291
2.008
2.080
0.717
0.789

2020-04-24
1.277
1.974
2.046
0.697
0.769

2020-04-27
1.288
2.010
2.082
0.722
0.794

2020-04-28
1.288
2.005
2.077
0.717
0.789

2020-04-29
1.246
1.966
2.039
0.720
0.793

2020-05-04
1.215
1.932
2.005
0.717
0.790

2020-05-06
1.224
1.949
2.021
0.725
0.797

2020-05-07
1.209
1.924
1.996
0.715
0.787

2020-05-08
1.166
1.881
1.954
0.715
0.788

2020-05-11
1.186
1.911
1.984
0.725
0.798

2020-05-12
1.142
1.862
1.934
0.720
0.792

2020-05-13
1.111
1.839
1.912
0.728
0.801

2020-05-14
1.122
1.840
1.913
0.718
0.791

2020-05-15
1.118
1.838
1.911
0.720
0.793

자료: 본드웹
주) '등급민평금리 스프레드' = 등급민평금리 - 국고채 최종호가수익률 
주) '개별민평금리 스프레드' = 개별민평금리 - 국고채 최종호가수익률

[최근 5년 만기 당사 개별민평 및 스프레드 추이]

(기준일: 2020.05.15)
(단위: %)

금리추이_5년만기

자료: 본드웹

최근 3개월간 대림산업(주)의 3년 및 5년 만기 개별민평 금리 및 AA- 등급민평 금리, 국고채 금리 추이를 살펴보면, 대림산업(주)의 3년 및 5년 만기 개별민평과 AA- 등급민평금리는 국고 금리 추이와 상이하게 움직이는 것을 확인할 수 있습니다. 국고금리의 경우 추세적으로 하락세를 보이고 있는데 반해 AA-등급민평 및 대림산업(주) 개별민평금리는 상승하면서 스프레드는 확대되어 왔으며, 5년물보다는 3년물 금리가 상이하게 움직이는 폭은 더 큰 양상을 보이고 있습니다. 이는 COVID-19 글로벌 확산 및 유가 급락에 따른 실물경제 위축 우려로 한국은행은 기준금리 인하로 국고금리는 하향세이나 등급민평 및 개별민평금리의 경우 안전자산 선호심리 및 신용위험 우려에 따른 크레딧물 매도 증가에 따른 것으로 보이고 있습니다. 최근들어 스프레드 확대폭은 점차 안정화되는 모습을 보이고 있으나, 스프레드는 3년물의 경우 70~75bp, 5년물의 경우 75~80bp 수준인 것을 확인할 수 있습니다. 신고서 제출 직전영업일인 2020년 5월 15일 국고3년 0.874%, 대림산업(주) 3년 개별민평 1.640%, AA- 3년 등급민평 1.625% 수준으로 마감하였으며, 국고5년 1.118%, 대림산업(주) 5년 개별민평 1.911%, AA- 5년 등급민평 1.838% 수준으로 마감하였습니다.

나. 최근 발행된 동일등급(AA-등급) 발행사례 검토

최근 3개월간 (2020.02.15~2020.05.15) 발행된 동일등급(AA-) 공모사채 발행 내역은 다음과 같습니다.

[최근 3개월 내 동일등급(AA- 등급) 3년만기 공모사채 발행 내역]

채권명
발행금액(억원)
발행일
수요예측기준
금리밴드(bp)
결정금리
(bp)
발행금리

현대위아
2,000
02-20(목)
개별
-20~+15
-2
1.70%

GS EPS
1,000
02-24(월)
개별
-20~+10
-4
1.51%

현대오일뱅크
800
02-26(수)
개별
-15~+15
-1
1.49%

SK가스
500
03-06(금)
개별
-15~+15
-3
1.37%

포스파워
500
03-25(수)
개별
-15~+15
+30
2.15%

한화솔루션
2,100
04-21(화)
개별
-20~+60
+60
2.38%

CJ대한통운
2,000
04-27(월)
개별
-40~+40
+10
1.83%

포스코에너지
1,500
04-28(화)
개별
-30~+30
+5
1.92%

영원무역
500
04-28(화)
개별
-40~+40
+39
2.08%

한화에어로스페이스
1,500
04-28(화)
개별
-10~+50
+50
2.37%

LG CNS
1,500
05-14(목)
개별
-10~+40
+5
1.60%

[최근 3개월 내 동일등급(AA- 등급) 5년만기 공모사채 발행 내역]

채권명
발행금액(억원)
발행일
수요예측기준
금리밴드(bp)
결정금리
(bp)
발행금리

현대건설
2,500
02-17(월)
개별
-25~+15
-5
1.90%

현대위아
500
02-20(목)
개별
-20~+15
+6
1.98%

GS EPS
1,500
02-24(월)
개별
-20~+10
-7
1.60%

현대오일뱅크
2,000
02-26(수)
개별
-15~+15
1
1.60%

삼양사
800
03-03(화)
개별
-20~+20
-2
1.56%

SK가스
1,400
03-06(금)
개별
-15~+15
-4
1.56%

LG CNS
500
05-14(목)
개별
-10~+40
+2
1.75%

최근 3개월간 발행된 3년,5년 만기 AA-등급 발행사례의 공모희망금리 구간의 경우, 모든 건이 개별민평금리 기준으로 설정되었으며, 3년 만기 상단금리 수준은 증권신고서 제출일 전일 기준 민간채권평가회사의 평가금리보다 10bp ~ 60bp 높은 수준으로 대부분 결정되는 모습을 보이고 있습니다. 수요예측 실시 결과 영위 산업 및 그룹 Risk 등 시장에서 판단하는 크레딧 스프레드에 따라 -3bp ~ +60bp 등 다양한 수준에서 기준금리 가산 스프레드가 결정되고 있습니다. 5년 만기 상단금리 수준은 증권신고서 제출일 전일 기준 민간채권평가회사의 평가금리보다 10bp ~ 40bp 수준으로 대부분 결정되는 모습을 보이고 있습니다. 수요예측 실시 결과 영위 산업 및 그룹 Risk 등 시장에서 판단하는 크레딧 스프레드에 따라 -7bp ~ +6bp 등 상대적으로 낮은수준에서 기준금리 가산 스프레드가 결정되고 있습니다.

다. 채권시장 동향 및 종합결론

국내 채권시장은 글로벌 경기 회복세가 둔화되며, 2012년부터 이어져 온 저금리 기조가 지속되고 있습니다. 2014년 세월호 참사에 따른 심리 위축과 하반기 국내외 경기둔화에 대한 부양책으로 한국은행이 2차례의 기준금리 인하를 단행함에 따라 국내 기준금리는 1.75%를 기록하였습니다. 2015년에도 글로벌 경기둔화가 이어져, 유가하락 등 대외 불확실성의 확대로 경기전망이 부정적인 가운데, 추가 재정정책 등에 대한 기대감 등에 따라 채권수익률의 하락세가 지속되었습니다. 이에 금융통화위원회는 2015년 6월 기준금리를 기존 1.75%에서 1.50%로 인하하였으며, 2016년 6월 금융통화위원회에서도 국책은행 자본확충안이 결정된 이후 구조조정을 원활하게 이끌기 위한 선제적인 금리 인하를 단행하여 기준금리를 1.25%로 하향 조정하였습니다. 다만, 2016년 9월 FOMC에서 연내 미국 금리 인상이 확실시 됨에 따라 글로벌 금리가 반등하였으며, 우리나라 국채 금리 또한 글로벌 금리와 동조화하며 상승 흐름으로 전환되었습니다.

한국은행은 국내경기의 회복세, 예상되는 미국의 금리 인상 등을 근거로 국내 기준금리를 2017년 11월 1.25%에서 1.50%로 인상하였습니다. 그럼에도 불구하고 2018년 3월 FOMC에서 미국 기준금리를 1.25% ~ 1.50%에서 1.50% ~ 1.75%로 인상함에 따라 한미 간 기준금리가 역전되었습니다. 하지만 2018년 4월 금통위와 5월 금통위에서도 한국은행 기준금리가 만장일치로 1.50%로 동결되었으며 이주열 총재는 향후 주요국의 통화정책 정상화 속도 등을 지켜보며 신중히 기준금리를 인상하겠다는 입장을 피력했습니다.

그러나 이후 미국이 6월 FOMC에서 금리 수준을 1.75%~2.00%로 한차례 더 인상하면서 국내 금리 인상에 대한 압력 역시 높아졌으며, 2018년 7월 금통위에서는 기준금리가 동결되기는 하였으나 금리 인상 소수의견이 등장하였습니다. 한편, 2018년 8월 31일에 열린 금통위에서는 국내외 경제 불확실성 확대와 특히 국내 경제 및 고용지표의 부진으로 인해 지난 금통위에서의 기준금리 인상 소수의견에도 불구하고 다시 한 번 기준금리가 동결된 바 있습니다. 이에 반해 미국은 2018년 9월 26일 다시 한번 기준 금리를 0.25%p. 인상했습니다. 한국은행의 기준금리 인상 가능성이 높았지만, 그에 반해 2018년 10월 금통위에서는 기준 금리 동결을 발표하며 2017년 11월 1.25%에서 1.50%로 인상된 뒤 제자리에 머물렀습니다. 이후 2018년 11월 금통위에서 기준 금리 인상을 발표하며, 현재 1.75%의 금리가 유지되고 있습니다. 그러나 미국은 2018년 12월 FOMC에서 또 한 차례 0.25%p. 금리 인상을 단행하여 2.25%~2.50%를 유지하고 있습니다.

한편, 2019년 5월 31일 개최된 한국 금융통화위원회에서는 기준금리 동결을 결정하기는 하였지만, 금리인하 소수의견이 나오면서 시장 내 기준금리 인하 기대감이 상승하면서 채권시장이 강세를 나타내었습니다. 이러한 배경 속에 시장에서는 7월 FOMC에서 금리 인하 후, 국내에서도 8월 인하를 단행할 것이라는 컨센서스가 형성되었으나 예상을 뒤집고 한국은행 금융통화위원회는 2019년 7월 기준금리를 1.75%에서 1.50%로 선제적으로 하향 조정하였습니다. 미국 연방공개시장위원회(FOMC) 회의에서도 2019년 6월 기준금리 인하 신호를 강하게 내비치며 연내 금리인하가 필요하다고 밝힌 이후 2019년 7월 FOMC에서 기준금리를 기존 2.25%~2.50%에서 2.00%~2.25%로 인하하였습니다. 그러나 10월 FOMC의 기준금리 추가 인하와 그간 이어져온 금리 상승분에 대한 부담으로 금리는 하향 조정 국면으로 전환했습니다. 이에 2019년 10월 개최된 금통위 에서 기준금리 0.25%p 추가 인하하여 1.25%로 하향 조정하였습니다. 이후 11월 금융통화위원회 결과 소수의견(1명)을 확인하고, 2020년 경제성장률 전망치를 하향 조정 하면서 2020년도 추가 인하 기대감이 강화되었으며, 국고채 및 회사채 금리의 점진적인 하락세로 이어졌습니다.

2020년 국내 경제성장률 전망치 하향 조정 등 경기에 대한 불확실성이 상존하는 가운데, 2월부터 불거진 신종 코로나바이러스(COVID-19) 전염병 확산에 대한 우려로 글로벌 안전자산 선호가 심화되면서 국내외 시장금리의 하락세가 지속되고 있습니다. 최근 미국 연방공개시장위원회(FOMC)는 3월 17~18일 예정된 정례회의에 앞서 3일에 긴급회의를 열어 기준금리를 1.00~1.25%로 0.5%p. 인하하였으며, 이후 15일 1.0%p.를 재차 인하하며 0~0.25%로 기준금리가 떨어졌고, 예정되었던 연방공개시장위원회(FOMC)를 취소했습니다. 이와 같은 미국의 기준금리 인하는, 연준이 1994년 통화정책을 공개한 이후, 연방공개시장위원회(FOMC)를 앞두고 전격적인 두차례 금리 인하는 유례없는 파격적인 결정이었던 만큼 현재 글로벌 경기 악화의 심각성을 보여주고 있습니다. 미국의 기준금리 인하에도 불구하고 신종 코로나바이러스의 확산에 따라 글로벌 경기의 회복흐름은 더딘 모습을 보이고 있으며, 국내 경기 역시 직접적인 영향을 받아 연초 2,200선 수준이던 코스피는 3월 19일 1,457.64까지 급락하였습니다. 한국은행은 4월 9일 예정된 금통위에 앞서 3월 16일 임시 금통위를 열어 0.5%p를 전격 인하하며 기준금리가 0.75%로 떨어졌으며, 사상 처음 0%대로 진입했습니다. 4월 9일 금융통화위원회에서는 기준금리를 0.75%로 유지하였습니다.

이처럼 현재 글로벌 경기 악화는 신종 전염병에 따른 것으로 바이러스 종식 시 회복될 것으로 전망되고 있으나, 예상보다 바이러스의 종식이 지연되어 현재의 경기 침체 상태가 지속될 시에는 주요 선진국들의 경기 회복세 및 유가 변동성, 신흥국 경기 악화 지속 등에 따른 불확실성 확대를 초래하며 부진한 실물경제 지표 지속 등으로 인한 기관투자자의 투자 심리가 상당부분 위축될 가능성이 있습니다.

글로벌 채권금리의 변동성은 주요 선진국들의 경기회복세에 따른 통화정책, 신흥국 경기 개선, 유가 회복 등에 대한 불확실성 우려에 따라 확대될 가능성은 높으나, 우량 크레딧 시장은 투자매력도를 바탕으로 상대적으로 안정세를 이어갈 것으로 전망됩니다. 다만, 향후 통화정책 불확실성에 따라 기관투자자의 선별적인 투자가 진행될 것으로 예상되며, 개별회사의 신용도 및 재무안정성을 바탕으로 최근 재무실적이 저조한 회사 또는 신용등급 강등 가능성이 있는 회사에 대한 투자 심리는 위축될 것으로 전망됩니다.

상기와 같은 시장상황을 종합적으로 고려하여 결정된 대림산업(주) 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채의 공모희망금리는 아래와 같지만, 하기의 공모 희망금리밴드는 발행사와 공동대표주관회사가 협의하여 결정한 희망금리에 불과하므로 시장 상황에 따라 실제 유효수요 결정시 변동이 발생할 수 있습니다.

[ 공모희망금리밴드 ]

구 분
내 용

제264-1회
청약일 1영업일전일 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주)(구.나이스채권평가(주)), (주)에프엔자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p.~+0.40%p.를 가산한 이자율로 한다.

제264-2회
청약일 1영업일전일 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주)(구.나이스채권평가(주)), (주)에프엔자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p.~+0.40%p.를 가산한 이자율로 한다.

수요예측 후 유효수요 및 금리는 "무보증사채수요예측 모범규준" 및 공동대표주관회사의 수요예측 지침에 의거하여
공동대표주관회사와 발행회사가 협의하여 결정하였습니다.

라. 수요예측 결과

(1) 수요예측 참여 내역

[회 차 : 제264-1회]
(단위 : 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사
 (집합)
투자매매
중개업자
연기금, 운용사(고유),
 은행, 보험
기타
거래실적 
유(*)
거래실적 
무

건수
16
4
4
-
-
-
24

수량
2,400
500
400
-
-
-
3,300

경쟁률
3.43
0.71
0.57
-
-
-
4.71:1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임.
주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

(*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

[회 차 : 제264-2회]
(단위 : 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계

운용사
 (집합)
투자매매
중개업자
연기금, 운용사(고유),
은행, 보험
기타
거래실적 
유(*)
거래실적 
무

건수
4
-
5
-
-
-
9

수량
400
-
800
-
-
-
1,200

경쟁률
1.33
-
2.67
-
-
-
4.00:1

주1) 단순경쟁률은 최초 발행예정금액 대비 산출한 수치임.
주2) 운용사(집합)은 투자일임재산 계정 및 집합투자재산 계정의 참여내역을 의미함

(*) 인수인(해외현지법인 및 해외지점을 포함한다)과 거래관계가 있거나 인수인이 실재성을 인지하고 있는 외국기관투자자

(2) 수요예측 신청가격 분포

[회 차 : 제264-1회]
(단위 : bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-14
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
100
3.0%
포함

-5
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
200
6.1%
포함

4
1
100
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
6.1%
400
12.1%
포함

5
1
100
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
2
200
6.1%
600
18.2%
포함

7
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
6.1%
800
24.2%
포함

8
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
900
27.3%
포함

9
3
500
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3
500
15.2%
1,400
42.4%
포함

13
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
1,500
45.5%
포함

14
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
6.1%
1,700
51.5%
포함

19
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
1,800
54.5%
포함

20
2
300
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2
300
9.1%
2,100
63.6%
포함

25
1
200
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
200
6.1%
2,300
69.7%
포함

33
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
2,400
72.7%
포함

37
3
500
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
3
500
15.2%
2,900
87.9%
포함

39
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
3.0%
3,000
90.9%
포함

40
-
-
1
200
1
100
-
-
-
-
-
-
2
300
9.1%
3,300
100.0%
포함

합계
16
2,400
4
500
4
400
-
-
-
-
-
-
24
3,300
100.0%
-
-
-

[회 차 : 제264-2회]
(단위 : bp, 건, 억원)

구분
국내 기관투자자
외국 기관투자자
합계
누적합계
유효수요

운용사 (집합)
투자매매중개업자
연기금, 운용사(고유),은행, 보험
기타
거래실적 유*
거래실적 무

건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
건수
수량
비율
누적수량
누적비율

-20
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
8.3%
100
8.3%
포함

-10
-
-
-
-
1
100
-
-
-
-
-
-
1
100
8.3%
200
16.7%
포함

5
-
-
-
-
2
200
-
-
-
-
-
-
2
200
16.7%
400
33.3%
포함

6
-
-
-
-
1
400
-
-
-
-
-
-
1
400
33.3%
800
66.7%
포함

8
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
8.3%
900
75.0%
포함

14
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
8.3%
1,000
83.3%
포함

35
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
8.3%
1,100
91.7%
포함

39
1
100
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
1
100
8.3%
1,200
100.0%
포함

합계
4
400
-
-
5
800
-
-
-
-
-
-
9
1,200
100.0%
-
-
-

(3) 수요예측 상세분포 현황

[회 차 : 제264-1회]
(단위 : 억원)

수요예측 참여자
대림산업 3년 만기 회사채 개별민평 대비 스프레드

-14
-5
4
5
7
8
9
13
14
19
20
25
33
37
39
40

기관투자자 1
100

기관투자자 2

100

기관투자자 3

100

기관투자자 4

100

기관투자자 5

100

기관투자자 6

100

기관투자자 7

200

기관투자자 8

200

기관투자자 9

200

기관투자자 10

100

기관투자자 11

200

기관투자자 12

100

기관투자자 13

200

기관투자자 14

100

기관투자자 15

200

기관투자자 16

100

기관투자자 17

300

기관투자자 18

100

기관투자자 19

100

기관투자자 20

100

기관투자자 21

100

기관투자자 22

100

기관투자자 23

100

기관투자자 24

200

합계
100
100
200
200
200
100
500
100
200
100
300
200
100
500
100
300

누적합계
100
200
400
600
800
900
1,400
1,500
1,700
1,800
2,100
2,300
2,400
2,900
3,000
3,300

[회 차 : 제264-2회]
(단위 : 억원)

수요예측 참여자
대림산업 5년 만기 회사채 개별민평 대비 스프레드

-20
-10
5
6
8
14
35
39

기관투자자 1
100

기관투자자 2

100

기관투자자 3

100

기관투자자 4

100

기관투자자 5

400

기관투자자 6

100

기관투자자 7

100

기관투자자 8

100

기관투자자 9

100

합계
100
100
200
400
100
100
100
100

누적합계
100
200
400
800
900
1,000
1,100
1,200

마. 유효수요의 범위, 산정근거 및 최종 발행 금리에의 반영내용

구 분
내 용

공모희망금리

[제264-1회]

청약일 1영업일전일 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주)(구.나이스채권평가(주)), (주)에프엔자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p.~+0.40%p.를 가산한 이자율로 합니다.

[제264-2회]

청약일 1영업일전일 민간채권평가회사 4사[한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주)(구.나이스채권평가(주)), (주)에프엔자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p.~+0.40%p.를 가산한 이자율로 합니다.

유효수요의 정의
"유효수요"란, 공모금리 결정 시, 과도하게 높거나 낮은 금리로 참여한 물량을 제외한 물량

유효수요의 범위
공모희망금리 상단 이자율 이내로 수요예측에 참여한 모든 물량

유효수요 산정 근거
2020년 05월 21일 실시된 수요예측 실시 결과 본 사채의 공모 희망금리 범위 내의 수요예측 참여물량이 발행예정금액을 초과하여 공동대표주관회사는 발행회사인 대림산업(주)와 협의하여 최초 증권신고서 제출시 기재한 바와 같이 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채 발행금액의 총액을 2,000억원으로 증액하기로 결정하였습니다.

[본 사채의 발행금액 결정]
① 제264-1회 무보증사채 : 1,200억원(최초 증권신고서 제출시 발행예정금액: 700억원)
② 제264-2회 무보증사채 : 800억원(최초 증권신고서 제출시 발행예정금액: 300억원)

[수요예측 신청현황]

① 제264-1회 무보증사채
- 총 참여신청금액: 3,300억원
- 총 참여신청범위: -0.14%p. ~ +0.40%p.
- 총 참여신청건수: 24건
- 공모희망금리 내 참여신청건수: 24건
- 공모희망금리 내 참여신청금액: 3,300억원

② 제264-2회 무보증사채
- 총 참여신청금액: 1,200억원
- 총 참여신청범위: -0.20%p. ~ +0.39%p.
- 총 참여신청건수: 9건
- 공모희망금리 내 참여신청건수: 9건
- 공모희망금리 내 참여신청금액: 1,200억원

본 채권의 유효수요는 금융투자협회「무보증사채 수요예측 모범규준」및 "공동대표주관회사"의 내부 지침에 근거하여 발행회사 및 공동대표주관회사가 협의하여 각각의 수요예측 참여자가 제시한 금리에는 공동대표주관회사와 발행회사가 고려한 위험(발행회사의 산업 및 재무 상황, 금리 및 스프레드 전망)이 반영되어 있을 것으로 판단하였고, 공모희망금리밴드 상단 이내로 참여한 건을 유효수요로 정의하였습니다. 발행회사와 공동대표주관회사의 협의를 통하여 금번에 발행예정이었던 3년물은 최초 모집예정금액 700억원에서 1,200억원으로 증액하기로 결정하였으며, 5년물은 최초 모집예정금액 300억원에서 800억원으로 증액하기로 결정하였습니다.

최종 발행금리 결정에
대한 수요예측 결과의
반영 내용
본 사채의 최종 발행금리는 앞서 산정한 유효수요의 범위 내에서 낮은 금리부터 "누적도수"로 계산하는 방법을 사용하였으며, 발행회사와 공동대표주관회사가 최종 협의하여 결정되었습니다.

- 본사채의 발행금리

① 제264-1회 무보증사채:

"본 사채"의 이율은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율로 합니다.

② 제264-2회 무보증사채:

"본 사채"의 이율은 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율로 합니다.

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 수요예측

1. "공동대표주관회사"는 "기관투자자"를 대상으로 인수규정 제2조 제7호 및 제12조에 따라 "수요예측"을 실시하고 "발행회사"와 협의하여 발행금액 및 발행금리를 결정합니다. 단, "기관투자자" 중 투자일임ㆍ신탁업자는 다음 요건을 충족하는 투자일임ㆍ신탁업자를 수요예측에 참여하도록 하며, 이에 대한 확인서를 받아야 합니다.
(1) 투자일임ㆍ신탁고객이 기관투자자일 것(단, 인수규정 제2조 제18호에 따른 고위험고수익투자신탁과 법 시행령 제103조 제2호의 불특정금전신탁의 경우에는 기관투자자 여부에 관계없이 참여가 가능합니다.)
(2) 투자일임ㆍ신탁고객이 규정 제17조의2 제5항 제2호에 따라 불성실수요예측 참여자로 지정된 자가 아닐 것

2. 수요예측은 "무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 진행하며, 수요예측 프로그램은 "한국금융투자협회"의 "K-Bond" 프로그램 및 Fax 접수방법을 사용합니다. 단, 불가피한 상황이 발생할 경우 "발행회사"와 "공동대표주관회사"가 협의하여 수요예측 방법을 결정합니다.

3. 수요예측기간은 2020년 05월 21일 09시부터 2020년 05월 21일 16
시
30분까지로 합니다.

4. "본 사채"의 수요예측 공모희망금리는 다음과 같이 정합니다.

[제264-1회]
청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 (한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), 에프앤자산평가(주))에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p.~+0.40%p.를 가산한 이자율로 합니다. 

[제264-2회]
청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 (한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), 에프앤자산평가(주))에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 -0.40%p.~+0.40%p.를 가산한 이자율로 합니다. 

5. "수요예측"에 따른 배정은 "무보증사채 수요예측 모범규준" 및 "공동대표주관회사"의 내부 기준에 따라 "공동대표주관회사"가 결정합니다.

6. "수요예측"에 따른 배정 후, "공동대표주관회사"는 배정결과를 FAX 또는 전자우편의 형태로 배정받을 투자자에게 송부합니다.

7. "공동대표주관회사"는 "수요예측" 결과를 "발행회사"에 한해서만 공유할 수 있습니다. 단, 법원, "금융위" 등 정부기관(준정부기관 및 정부기관에 준하거나 그 업무를 위탁받아 수행하는 감독기관 및 단체 등 포함)으로부터 자료 등의 요구를 받는 경우, 법률이 허용하는 범위 내에서 즉시 "발행회사"에 통지하고 최소한의 자료만을 제공합니다.

8. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자의 불성실 수요예측 참여자 지정 여부를 확인하여야 합니다.

9. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자의 신청수량 및 가격 기재시 착오방지 등을 위한 대책을 마련하여야 합니다.

10. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자가 원하는 경우 금리대별로 희망물량을 신청할 수 있도록 하여야 합니다.

11. "공동대표주관회사"는 수요예측 참여자로 하여금 고유재산과 그 외의 재산(집합투자재산, 투자일임재산, 신탁재산 등) 중 청약, 납입을 실제 이행하는 재산을 구분하여 수요 예측에 참여하도록 하여야 합니다.

12. "공동대표주관회사"는 수요예측기간 중 경쟁률을 공개하여서는 안됩니다.

13. "공동대표주관회사"는 공모금액 미달 등 불가피한 경우를 제외하고, 수요예측 종료 후 별도의 수요파악을 하여서는 안됩니다. 수요예측 실시 이후 발행일정 변경 등으로 인해 수요예측 재실시 사유가 발생하는 경우에도 별도의 수요예측을 재실시하지 않고 최초의 수요예측 결과를 따릅니다.
14. "공동대표주관회사"는 수요예측 관련 사항을 기록하고 이와 관련된 자료를 "자본시장과금융투자업에관한법률" 시행령 제62조에 정한 기간 동안 기록,유지하여야 합니다.
15. "공동대표주관회사"는 "인수규정" 제2조 8호의 기관투자자(법 제8조 제7항의 신탁업자를 포함한다)를 대상으로 수요예측을 실시합니다.

나. 청약

1. 청약공고기간 : 증권신고서 수리일 이후부터 청약개시일까지
2. 청약일 : 2020년 05월 28일 09시부터 12시까지
3. 청약대상: 수요예측에 참여하여 우선배정 받은 기관투자자(이하 인수규정 제2조 제8호에 의한 기관투자자로 한다. 이하 같다.)만 청약할 수 있습니다. 단, 수요예측을통해 배정된 금액의 총 합계가 "발행회사"의 최종 발행금액에 미달하는 경우에 한하여수요예측에 참여하지 않은 기관투자자, 전문투자자 및 일반투자자("본 사채"의 청약자 중, 기관투자자 및 전문투자자를 제외한 투자자를 말한다. 이하 같다.)도 청약에 참여할 수 있습니다.
4. 청약 및 배정방법
(1) 청약자는 소정의 청약서에 필요한 사항을 기재한 후 기명날인 또는 서명하여 청약취급처에 FAX 또는 전자우편의 형태로 제출하는 방법으로 청약합니다.
(2) 청약자는 1인 1건에 한하여 청약할 수 있으며, "금융실명거래 및 비밀보장에 관한법률"의 규정에 의한 실명확인이 된 계좌를 통하여 청약을 하거나 별도로 실명확인을하여야 합니다. 이중청약이 있는 경우 그 전부를 청약하지 아니한 것으로 봅니다.
(3) "본 사채"에 투자하고자 하는 투자자(자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제9조 제5항에 규정된 전문투자자 및 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제132조에 따라 투자설명서의 교부가 면제되는자 제외)는 청약전 투자설명서를 교부받아야 합니다.
① 교부장소 : "인수단"의 본ㆍ지점
② 교부방법 : "본 사채"의 투자설명서는 상기의 교부장소에서 인쇄된 문서의 방법 또는 전자문서의 방법으로 교부합니다.
③ 교부일시 : 2020년 05월 28일

④ 기타사항 :

(i) "본 사채" 청약에 참여하고자 하는 투자자는 청약전 반드시 투자설명서를 교부받은 후 교부확인서에 서명하여야 하며, 투자설명서를 교부받지 않고자 할 경우, 투자설명서 수령거부의사를 서면 등으로 표시하여야 하고, 전화ㆍ전신ㆍ모사전송, 전자우편 등으로도 투자설명서 수령거부의사를 표시할 수 있습니다. 해당지점은 "본 사채"의 투자설명서(수령/수령거부) 확인서를 보관하도록 합니다.

(ii) 투자설명서 교부를 받지 않거나, 수령거부의사를 서면, 전화ㆍ전신ㆍ모사전송, 전자우편 등의 방법으로 표시하지 않을 경우 "본 사채"의 청약에 참여할 수 없습니다.

<자본시장과 금융투자업에 관한 법률>

제9조 (그 밖의 용어의 정의)
⑤ 이 법에서 "전문투자자"란 금융투자상품에 관한 전문성 구비 여부, 소유자산규모 등에 비추어 투자에 따른 위험감수능력이 있는 투자자로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다. 다만, 전문투자자 중 대통령령으로 정하는 자가 일반투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우 금융투자업자는 정당한 사유가 있는 경우를 제외하고는 이에 동의하여야 하며, 금융투자업자가 동의한 경우에는 해당 투자자는 일반투자자로 본다.<개정 2009.2.3>

1. 국가
2. 한국은행
3. 대통령령으로 정하는 금융기관
4. 주권상장법인. 다만, 금융투자업자와 장외파생상품 거래를 하는 경우에는 전문투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우에 한한다.
5. 그 밖에 대통령령으로 정하는 자

제124조 (정당한 투자설명서의 사용)
①누구든지 증권신고의 효력이 발생한 증권을 취득하고자 하는 자(전문투자자, 그 밖에 대통령령으로 정하는 자를 제외한다)에게 제123조에 적합한 투자설명서를 미리 교부하지 아니하면 그 증권을 취득하게 하거나 매도하여서는 아니 된다. 이 경우 투자설명서가 제436조에 따른 전자문서의 방법에 따르는 때에는 다음 각 호의 요건을 모두 충족하는 때에 이를 교부한 것으로 본다.

1. 전자문서에 의하여 투자설명서를 받는 것을 전자문서를 받을 자(이하 "전자문서수신자"라 한다)가 동의할 것
2. 전자문서수신자가 전자문서를 받을 전자전달매체의 종류와 장소를 지정할 것
3. 전자문서수신자가 그 전자문서를 받은 사실이 확인될 것
4. 전자문서의 내용이 서면에 의한 투자설명서의 내용과 동일할 것

<자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령>

제11조 (증권의 모집·매출)
① 법 제9조제7항및 제9항에 따라 50인을 산출하는 경우에는 청약의 권유를 하는 날 이전 6개월 이내에 해당 증권과 같은 종류의 증권에 대하여 모집이나 매출에 의하지 아니하고 청약의 권유를 받은 자를 합산한다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자는 합산 대상자에서 제외한다. <개정 2009.10.1., 2010.12.7., 2013.6.21., 2013.8.27., 2016.6.28., 2016.7.28.>

1. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 전문가

가. 전문투자자

나. 삭제 <2016.6.28.>

다. 「공인회계사법」에 따른 회계법인

라. 신용평가회사(법 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자를 말한다. 이하 같다)

마. 발행인에게 회계, 자문 등의 용역을 제공하고 있는 공인회계사·감정인·변호사·변리사·세무사 등 공인된 자격증을 가지고 있는 자

바. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 전문가로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

2. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 연고자
가. 발행인의 최대주주[「금융회사의 지배구조에 관한 법률」 제2조제6호가목에 따른 최대주주를 말한다. 이 경우 "금융회사"는 "법인"으로 보고, "발행주식(출자지분을 포함한다. 이하 같다)"은 "발행주식"으로 본다. 이하 같다]와 발행주식 총수의 100분의 5 이상을 소유한 주주

나. 발행인의 임원(「상법」 제401조의2제1항 각 호의 자를 포함한다. 이하 이 호에서 같다) 및 「근로복지기본법」에 따른 우리사주조합원

다. 발행인의 계열회사와 그 임원

라. 발행인이 주권비상장법인(주권을 모집하거나 매출한 실적이 있는 법인은 제외한다)인 경우에는 그 주주

마. 외국 법령에 따라 설립된 외국 기업인 발행인이 종업원의 복지증진을 위한 주식매수제도 등에 따라 국내 계열회사의 임직원에게 해당 외국 기업의 주식을 매각하는 경우에는 그 국내 계열회사의 임직원

바. 발행인이 설립 중인 회사인 경우에는 그 발기인

사. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 연고자로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

제132조 (투자설명서의 교부가 면제되는 자)
법 제124조제1항각 호 외의 부분 전단에서 "대통령령으로 정하는 자"란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다.<개정 2009.7.1., 2013.6.21.>

1. 제11조제1항제1호다목부터 바목까지 및 같은 항 제2호 각 목의 어느 하나에 해당하는 자

1의2. 제11조제2항제2호 및 제3호에 해당하는 자

2. 투자설명서를 받기를 거부한다는 의사를 서면, 전화·전신·모사전송, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시한 자

3. 이미 취득한 것과 같은 집합투자증권을 계속하여 추가로 취득하려는 자. 다만, 해당 집합투자증권의 투자설명서의 내용이 직전에 교부한 투자설명서의 내용과 같은 경우만 해당한다.

<증권 인수업무 등에 관한 규정>

제2조(용어의 정의) 이 규정에서 사용하는 용어의 정의는 다음과 같다. 다만, 이 규정에서 정하지 아니한 용어는 관계법령에서 정하는 바에 따른다.
8. "기관투자자"란 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다.
가. 법 시행령 제10조제2항제1호부터 제10호(제8호의 경우 법 제8조제2항부터 제4항까지의 금융투자업자를 말한다. 이하 같다)까지, 제13호부터 제17호까지, 제3항제3호, 제10호부터 제13호까지의 전문투자자 <신설 2009. 2. 26, 개정 2012. 1. 17, 2015. 6. 18>
나. 법 제182조에 따라 금융위원회에 등록한 자
다. 국민연금법에 의하여 설립된 국민연금공단
라.「지식경제부와 그 소속기관 직제」에 따른 우정사업본부 <신설 2012. 1.17>
마. 법 제8조제6항의 금융투자업자(이하 “투자일임회사”라 한다)<개정 2015. 7. 16>
바. 가목부터 마목에 준하는 법인으로 외국법령에 의하여 설립된 자 <신설 2014. 3. 20, 개정 2015. 6. 18, 2015. 7. 16>
사. 법 제8조제7항의 금융투자업자 중 아목이외의 자(이 규정 제2조제18호에 따른 고위험고수익투자신탁으로 수요예측에 참여하는 경우에 한한다)<신설 2015. 6. 18>
아. 금융투자업규정 제3-4조제1항의 부동산신탁업자(이하 “부동산신탁회사”라 한다)<신설 2015. 6. 18>

다. 배정

① "수요예측 참여자"가 수요예측 결과에 따라 배정된 금액(청약금액이 배정받은 금액보다 적은 경우 청약금액)을 청약하는 경우에는 그 청약금액의 100%를 우선배정합니다.
② 상기 ①의 방법으로 배정한 후 잔액이 발생한 경우에 한하여 발행금액 총액에서 "수요예측 참여자"의 청약금액 중 수요예측 결과에 따른 최종 배정금액 이내의 청약금액을 공제한 잔액을 청약일 당일 12시까지 청약 접수한 전문투자자 및 기관투자자와일반투자자에게 배정할 수 있으며, 이 경우 다음의 순서에 따릅니다.
(i) "수요예측 참여자"인 기관투자자 : "수요예측 참여자"가 수요예측 결과에 따라 배정된 금액을 초과하여 청약한 부분에 대하여 금융투자협회의 "무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 수요예측에 참여하지 않은 청약자에 비해 우대하여 배정합니다. 이때 "공동대표주관회사"는 수요예측 참여여부, 참여금리수준, 참여금액 등을 감안하여합리적으로 판단하여 배정합니다.
(ii) "수요예측 참여자"가 아닌 전문투자자 및 기관투자자 : 청약금액에 비례하여 안분배정하되, 청약자별 배정금액의 십억원 미만의 금액은 절사하며 잔여금액은 "공동대표주관회사"가 합리적으로 판단하여 배정합니다.
(iii) 일반투자자 : 전문투자자 및 기관투자자 배정 후 잔액이 발생한 경우, 그 잔액에 대하여 다음과 같은 방법으로 배정합니다.
a. 총 청약건수가 미달된 모집총액을 최저청약단위로 나눈 건수를 초과하는 경우에는 추첨에 의하여 최저청약단위를 배정합니다.
b. 총 청약건수가 미달된 모집총액을 최저청약단위로 나눈 건수를 초과하지 않는 경우에는 청약자의 청약금액에 관계없이 최저청약단위를 우선배정하고, 최저청약단위를 초과하는 청약분에 대하여는 그 초과 청약금액에 비례하여 최저청약단위로 안분배정합니다.
c. 상기 a, b의 방법으로 배정한 후 잔액이 발생한 경우, 그 잔액에 대하여는 제2조 제2항에 따라 인수단이 인수합니다.
③ 청약금이 "본 사채"의 발행금액 총액에 미달하는 경우, 제2조 제2항의 "인수비율"에 따라 잔여물량을 각 "인수단"이 인수하고, "본 사채"의 납입일 당일 납입은행에 인수금액을 납입합니다. 
④ "본 사채"의 "인수단"은 "무보증사채 수요예측 모범규준"에 따라 "공동대표주관회사"에 수요예측 및 청약의 결과를 반영하여 배정된 내역에 따라 배정할 것을 위임한다. "공동대표주관회사"는 선량한 관리자의 주의의무로 이를 수행합니다.
5. 청약단위: 최저청약금액은 일십억원 이상으로 하며, 일십억원 이상은 일십억원 단위로 합니다.

6. 청약증거금 : 청약사채 발행가액의 100%에 해당하는 금액으로 하고, 청약증거금은 2020년 05월 28일에 "본 사채의" 납입금으로 대체 충당하며, 청약증거금에 대하여는 이자를 지급하지 않습니다.
7. 청약취급처 : "인수단"의 본ㆍ지점
8. 청약서를 송부한 청약자는 당일 14시까지 청약증거금을 납부합니다.
9. 청약기간 종료일 마감시간까지 청약서를 송부하지 아니한 청약에 대해서는 미청약으로 간주하고, 미청약에 대해서는 제6조 제2항을 따릅니다.
10. 발행금액 결제일 : 2020년 05월 28일
11. "본 사채"의 납입을 맡을 기관 : (주)우리은행 수송동 대림 기업영업지원팀
12. 전자등록기관 : "본 사채"의 전자등록기관은 "한국예탁결제원"으로 합니다.
13. 전자등록신청 : 
(1) "발행회사"는 각 "인수단"이 총액인수한 채권에 대하여 사채금 납입기일에 "주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률" 제24조에 의한 전자등록을 신청할 수 있습니다.
(2) 각 "인수단"은 "발행회사"로 하여금 전자등록을신청할 수 있도록 전자등록 내역을"발행회사"에 통보하여야 한다. 단, 전자등록신청에 관련한 사항은 "공동대표주관회사"인 KB증권(주)에게 위임합니다.

라. 일정
(1) 납입기일: 2020년 05월 28일
(2) 발행일: 2020년 05월 28일

마. 납입장소
(주)우리은행 수송동 대림 기업영업지원팀

바. 상장일정
(1) 상장신청예정일: 2020년 05월 25일
(2) 상장예정일: 2020년 05월 28일

사. 사채권교부예정일
전자등록기관인 한국예탁결제원에 사채의 권리내용을 전자등록하고 사채권은 발행하지 않습니다.

아. 사채권 교부장소
사채권을 발행하지 않으므로 주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률에 따른 전자등록의 방법으로 한국예탁결제원이 작성, 비치하는 전자등록계좌부상에 그 수량만큼 기재함으로써 교부에 갈음합니다.

자. 기타 모집 또는 매출에 관한 사항
(1) 본 사채는 주식ㆍ사채 등의 전자등록에 관한 법률에 의거 전자등록기관인 한국예탁결제원의 등록부에 사채의 권리내용을 등록하고 사채권은 발행하지 아니합니다.
(2) 사채청약금은 납입일에 사채납입금으로 대체충당하며 청약금에 대하여는 무이자로 합니다.
(3) 본 사채권의 원리금지급은 대림산업(주)가 전적으로 책임을 집니다.
(4) 원금상환의무나 이자지급의무를 이행하지 않을 경우, 해당 원금상환일 또는 이자지급일의 다음날부터 실제 지급일까지의 경과기간에 대하여 서울특별시에 본점을 두고 있는 시중은행의 연체대출이율 중 최고이율을 적용한 연체이자를 지급합니다. 단,동 연체대출이율 중 최고이율이 사채이자율을 하회하는 경우에는 사채이자율을 적용합니다.

5. 인수 등에 관한 사항

가. 사채의 인수

[회 차 : 264-1]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액
수수료율(%)

대표
NH투자증권(주)
00120182
서울시 영등포구 여의대로 60
20,000,000,000
0.15
총액인수

대표
KB증권(주)
00164876
서울시 영등포구 여의나루로 50
100,000,000,000
0.15
총액인수

[회 차 : 264-2]
(단위 : 원)

인수인
주 소
인수금액 및 수수료율
인수조건

구분
명칭
고유번호
인수금액
수수료율(%)

대표
NH투자증권(주)
00120182
서울시 영등포구 여의대로 60
80,000,000,00
0.15
총액인수

나. 사채의 관리

[회 차 : 264-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
사채관리조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(%)

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
120,000,000,000
-
정액 수수료 : 2,500,000

[회 차 : 264-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
사채관리조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(%)

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
80,000,000,000
-
정액 수수료 : 2,500,000

다. 특약사항

"본 사채"의 "인수계약서"상의 특약사항은 다음과 같습니다.

제16조 (특약사항)

"발행회사"는 "본 사채"의 상환을 완료하기 이전에 아래의 사항이 발생하였을 경우에는 지체없이 "인수단"에게 통보하여야 한다.

다만, 금융감독원이나 한국거래소에 공시한 경우에는 "인수단"에게 통보한 것으로 간주한다.

1. "발행회사"의 주식이나 주식으로 교부할 수 있거나 발행요구권을 행사할 수 있는 어떠한 증권("본 사채" 이외의 사채 포함)을 발행하기로 하는 이사회의 결의가 있은 때

2. "발행회사"의 발행어음 또는 수표의 부도 혹은 기타 사유로 금융기관으로부터 거래가 정지된 때

3. "발행회사"의 영업의 일부 또는 전부의 변경, 정지 또는 양도

4. "발행회사"의 영업목적의 변경

5. 화재, 홍수 등 천재지변, 재해로 "발행회사"에게 막대한 손해가 발생한 때

6. "발행회사"가 다른 회사를 인수 또는 합병하거나 "발행회사"가 다른 회사에 인수 또는 합병될 때, "발행회사"를 분할하고자 할 때, 기타 발행회사의 조직에 관한 중대한 변경이 있는 때

7. "자산재평가법"에 의하여 자산재평가 착수보고서와 재평가신고를 한 때

8. "발행회사" 자기자본의 100%이상을 타법인에 출자하는 내용의 이사회 결의 등 내부 결의가 있은 때

9. "발행회사" 자기자본의 100%이상의 차입 또는 기채를 그 내용으로 하는 이사회결의 등 내부결의가 있은 때

10. "발행회사"가 다른 회사와 영업의 중요부분을 영업양수도하고자 하는 때

11. 기타 "발행회사" 경영상 중대한 영향을 미치는 사항이 발생한 때

Ⅱ. 증권의 주요 권리내용

1. 사채의 명칭, 주요 권리내용, 발행과 관련한 약정 및 조건

가. 일반적인 사항

(단위 : 억원)

회차
발행금액
연리이자율
만기일
옵션관련사항

제264-1회 무보증사채
1,200
1.726%
2023년 05월 26일
-

제264-2회 무보증사채
800
1.962%
2025년 05월 28일
-

주1) 제264-1회 무보증사채: "본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 연 1.726%로 하되, 동 이자율이 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 청약일 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율과 상이한 경우 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 3년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.09%p.를 가산한 이자율로 합니다.

주2) 제264-2회 무보증사채:
"본 사채"의 이율은 사채발행일로부터 원금상환기일 전일까지 연 1.962%로 하되, 동 이자율이 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 청약일 1영업일 전에 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율과 상이한 경우 청약일 1영업일 전 민간채권평가회사 4사 [한국자산평가(주), 키스채권평가(주), 나이스피앤아이(주), (주)에프앤자산평가]에서 최종으로 제공하는 대림산업(주) 5년 만기 회사채 개별민평 수익률의 산술평균(소수점 넷째 자리 이하 절사)에 +0.06%p.를 가산한 이자율로 합니다.

(1) 당사가 발행하는 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채는 무기명식 이권부 공모사채로서, Call-Option, Put-Option 등의 조기상환권이 부여되어 있지 않습니다.

(2) 주식으로 전환될 수 있는 전환청구권도 부여되어 있지 않으며, '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로, 실물 사채권을 발행하지 아니합니다.

나. 기한의 이익 상실에 관한 사항(사채 보유자가 조기상환을 청구할 수 있는 권리(Put-option)을 보유하는 경우 그 권리의 조건 및 행사방법 등)

"갑"은 발행회사인 대림산업(주)을 지칭하며, "을"은 사채관리회사인 DB금융투자(주)를 지칭합니다.

13. "발행회사"의 기한의 이익상실 :

가. 기한의 이익 상실
(1) 기한의 이익의 즉시 상실
다음 중 어느 하나의 사유가 발생한 경우에 "갑"은 즉시 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실하며, 이 사실을 공고하고 자신이 알고 있는 사채권자 및"을"에게 이를 통지하여야 한다.
(가) "갑"("갑"의 청산인이나"갑"의 이사를 포함)이 파산 또는 회생절차개시의 신청을 한 경우
(나) "갑"("갑"의 청산인이나"갑"의 이사를 포함) 이외의 제3자가"갑"에 대한 파산 또는 회생절차개시의 신청을 하고"갑"이 이에 동의("갑" 또는 그 대표자가 법원의 심문에서 동의 의사를 표명한 경우 포함)하거나 위 제3자에 의한 해당 신청이 있은 후 10일 이내에 그 신청이 취하 되거나 법원의 기각 결정이 내려지지 아니한 경우. 이 경우"갑"의 동의가 있는 경우에는 그 동의 의사가 법원에 제출된 시점(심문시 동의 의사 표명이 있는 경우에는 해당 심문 종결시)을, 기타의 경우에는 제3자에 의한 신청일로부터 10일이 도과된 때를 각 그 기준으로 하되 후자의 경우 그 기간 도과 전에 법원에 의한 파산이나 회생 관련 보전처분이나 절차중지명령 또는 회생절차개시결정이나 파산선고가 내려지면 그 때를 기준으로 한다.
(다) "갑"에게 존립기간의 만료 등 정관으로 정한 해산사유의 발생, 법원의 해산명령 또는 해산판결, 주주총회의 해산결의가 있는 경우
(라) "갑"이 휴업 또는 폐업하는 경우(단, 노동쟁의로 인한 일시적인 휴업은 제외한다.)
(마) "갑"이 발행, 배서, 보증, 인수한 어음 또는 수표가 부도처리 되거나 기타의 이유로 은행거래 또는 당좌거래가 정지된 때와"갑"에게 금융결제원(기타 어음교환소의 역할을 하는 기관을 포함한다)의 거래정지처분이 있는 때 및 채무불이행명부등재 신청이 있는 때 등"갑"이 지급불능 또는 지급정지의 상태에 이른 것으로 인정되는 경우
(바) "본 사채"의 만기가 도래하였음에도"갑"이 그 정해진 원리금 지급 의무를 해태하는 경우
(사) "갑"의 부채총액이 자산총액을 초과하여 채권금융기관이 상환기일 연장, 원리금감면, 대출금의 출자전환 기타 이에 준하는 방법으로 채권을 재조정할 필요가 있다고 인정되는 경우
(아) 감독관청으로부터"갑"의 중요한 영업의 정지 또는 취소가 있는 경우
(자) "갑"이 기업구조조정촉진법에 따라 주채권은행으로부터 부실징후기업에 해당한다는 통보를 받거나 동법 제4조 제4항 각 호의 관리절차의 개시를 신청한 경우
(차) "갑"이 "본 사채" 이외의 사채에 관하여 기한의 이익을 상실한 때
(카) 기타 사정으로"갑"의 경영상 중대한 영향을 미치는 사건이 발생하여, "갑"이"본 사채 조건"상의 의무를 이행할 수 없다고"을"이 판단하였을 때
(타) "갑"이 "본 사채조건"을 위반하고, 그 위반 내용이 경미하지 아니한 경우로서, "을"이 이의 시정을 요구하였으나, "갑"이 그 위반사항을 시정하지 아니한 경우

(2) '기한의 이익 상실 선언'에 의한 기한의 이익 상실
다음 중 어느 하나의 사유가 발생한 경우에 본 사채의 사채권자 및"을"은 사채권자집회의 결의에 따라"갑"에 대한 서면통지를 함으로써"갑"이 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있다. 
(가) 원금의 일부를 상환하여야 할 의무 또는 기한이 도래한 이자지급의무를 불이행하여, 통지한 변제유예기간 내에 변제하지 못한 경우
(나) 본 사채에 의한 채무를 제외한"갑"의 채무 중 원금 금 일천억원 이상의 채무에 대하여, 만기에 지급이 해태된 경우 또는 채무불이행으로 인하여 기한이익의 상실 또는 당해 채무에 관한 담보가 실행된 경우
(다) "갑"의 재산의 전부 또는 중요부분에 압류명령이 결정된 경우 또는 임의경매가 개시된 경우
(라) "갑"이 제2-2조 제1항, 제2-3조, 제2-4조 제1항 및 제2항, 제2-5조, 제2-5조의2의 의무를 위반한 경우(본 의무 위반의 판단 기준은 당해 발행회사의 분기, 반기 또는 회계연도 전체에 대한 각 보고서 기재를 기준으로 하되 그보다 더 최근의 일시에 의한 발행회사 서류에 따를 때 그 위반이 인정되는 경우 그에 의할 수 있다.)
(마) "갑"의 재산의 전부 또는 중요부분에 대하여 가압류, 가처분이 선고되고, 60일 이내에 취소되지 않은 경우
(바) "갑"이(라) 기재 각 의무를 제외한"본 계약"상의 의무의 이행 또는 준수를 해태한 경우로서, 그 치유가 불가능한 경우, 또는 치유가 가능한 경우에는"을"이나 사채권자가 사채권자집회의 결의, 또는 단독 또는 공동으로"본 사채의 미상환잔액"의 3분의1 이상을 보유한 사채권자의 동의를 얻어 "갑"에게 이러한 해태의 치유를 구하는 통지를 한 후60일이 경과하여도 당해 해태가 치유되지 아니한 경우
(사) 위 (다) 또는 (마)의 "갑" 재산의 전부 또는 중요부분이라 함은 "갑"이 사실상 영업이 불가능할 정도의 주요 재산에 대한 압류 등을 말한다.
(3) 사채권자가 (2)에 따라 기한이익상실선언을 한 경우 및 (2)의 (바)에 따라 해태의 치유를 구하는 청구를 하는 경우에는 즉시"을"에게도 통지하여야 한다. 
(4) (1) 및(2)에 따라 기한이익이 상실되면"갑"은 원금전액과 기한이익이 상실된 날까지 발생한 이자 중 미지급액을 즉시 변제하여야 한다. 

나. '기한의 이익 상실에 대한 원인사유의 불발생 간주'
(1) 사채권자는 다음 중 어느 하나의 요건을 충족할 경우"갑" 및"을"에게 서면으로 통지함으로써 기 발생한'기한이익상실 원인사유'를 발생하지 않은 것으로 간주할 수 있다. 단, 가. (2) (가)의 경우에는(가)에 정해진 방법에 의하여서만 이를 행할 수 있다.
(가) 사채권자집회의 결의가 있는 경우
(나) 단독 또는 공동으로'본 사채의 미상환잔액'의3분의2이상을 보유한 사채권자의 동의가 있는 경우
(2) (1)에 따른'기한의 이익 상실에 대한 원인 사유 불발생 간주'는 다른'기한이익상실 원인사유' 또는 새로 발생하는'기한이익상실 원인사유'에 영향을 미치지 아니한다. 

다. 기한의 이익 상실의 취소
사채권자는 다음의 요건이 모두 충족된 경우에는 사채권자집회의 결의를 얻어 "갑" 및"을"에게 서면으로 통지함으로써 기한이익상실을 취소할 수 있다.
(1) 기한이익상실로 인하여 지급기일이 도래한 것으로 간주되는 원리금지급채무를 제외하고, 모든"기한이익상실사유" 또는"기한이익상실 원인사유"가 치유되거나 불발생한 것으로 간주될 것
(2) ㉠지급기일이 경과한 이자 및 이에 대한 제2-1조 제3항의 연체이자(기한이익상실선언으로 인하여 지급하여야 할 이자는 제외한다) 및 ㉡"기한이익상실사유" 또는"기한이익상실 원인사유"의 발생과 관련하여"을"이 지출하였거나 지출할 비용의 상환을 하기에 충분한 금액을"을"에게 지급하거나 예치할 것

라. 기한의 이익 상실과 관련된 기타 구제 방법
"을"은 사채권자집회의 결의를 얻어 다음 중 어느 하나의 조치로써 가. (2)에 의한 기한의 이익 상실 선언에 갈음하거나 이와 병행할 수 있다. 
(1) 본 사채에 대한 보증 또는 담보의 요구
(2) 기타 본 사채의 원리금 지급 및 본 계약상의 의무의 이행을 강제하기에 필요하거나 적절한 조치

다. 중도상환을 청구할 수 있는 권리(Call-option 등)가 회사에 부여되어 있는 경우 중도상환권 또는 매도청구권의 조건, 통지방법 등

당사가 발행하는 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채에는 중도상환(Call-option)을 청구할 수 있는 권리가 부여되어 있지 않습니다.

라. 사채 보유자의 권리가 다른 채권자의 권리보다 후순위일 경우 그에 관한 내용, 선순위 채권자의 권리 잔액

당사가 발행하는 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채는 선순위로서 당사의 무담보 및 무보증 채무(사채를 포함하며 이에 한하지 않습니다. 단, 법령에 의하여 우선권이 인정되는 채무는 제외함)와 동순위에 있습니다.

마. 발행회사의 의무 및 책임

구분
원리금지급
재무비율 유지
담보권설정 제한
자산의 처분 제한
지배구조변경 제한

내용
2,000억원
부채비율 700%
자기자본의 700%
자기자본의 10배
「독점규제 및 공정거래에 관한 법률」 제14조에 따른 상호출자제한기업집단에서 제외되는 경우

주1) 당사가 본 사채의 발행과 관련하여 2020년 05월 18일 DB금융투자(주)와 맺은 사채관리계약과 관련하여 재무비율 등의 유지, 담보권설정 등의 제한, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 사채관리회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다.

주
2) 상기 재무비율 유지, 담보권 설정제한 및 자산매각 한도의 조항은 별도재무제표 기준으로 적용합니다.

"사채관리계약서"상의 발행회사의 의무 및 책임("사채관리계약서 제2-1조 내지 제2-8조")에 관한 내용은 다음과 같습니다.

"갑"은 발행회사인 대림산업(주)을 지칭하며, "을"은 사채관리회사인 DB금융투자(주)를 지칭합니다. 

제2-1조(발행회사의 원리금지급의무) 
1. "갑"은 사채권자에게"본 사채"의 발행조건 및"본 계약"에서 정하는 시기와 방법으로 원리금을 지급할 의무가 있다. 
2. "갑"은 원리금지급의무를 이행하기 위하여"본 사채에 관한 지급대행계약"에 따라 지급대행자인 (주)우리은행 수송동대림기업영업지원팀에 기한이 도래한 원금과 이자를 지급할 수 있는 지급자금을 예치하여야 하고, "갑"은 이를"을"에게 통지하여야 한다.
3. "갑"이 원금 또는 이자지급의무를 이행하지 아니한 때에는 동 연체금액에 대하여 제1-2조 제9항에서 규정한 연체이자를 지급하여야 하며, 이 경우 연체이자는 지급할 날("본 계약" 제1-2조 제13항에 따라 기한이익이 상실된 경우에는 기한이익상실에 따른 변제기일)로부터 기산하여 이를 실제 지급한 날의 직전일 까지 계산한다.

제2-2조(조달자금의 사용) 
1. "갑"은"본 사채"의 발행으로 조달한 자금을 제1-2조 제11항에서 규정하고 있는 사용목적에 우선적으로 사용하여야 한다. 
2. "갑"은 금융위원회에 증권발행실적보고서를 제출하는 경우에 제출일로부터7일 이내에 그 사본을"을"에게 제출하여야 한다.

제2-3조(재무비율 등의 유지)
"갑"은"본 사채"의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지, 다음 각 항의 사항을 이행하여야 한다. 
1. "갑"은"부채비율"을 700% 이하로 유지하여야 한다. (동 재무비율은 별도재무제표를 기준으로 한다.) 단, "갑"의 최근 보고서상 부채비율은 81.84%, 부채규모는 4.7조원이다. 

제2-4조("담보권" 설정 등의 제한) 
1. "갑"은"본 사채"의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지는 타인의 채무를 위하여 지급보증의무를 부담하거나"갑" 또는 타인의 채무를 위하여"갑"의 자산 전부나 일부상에 새로이"담보권"을 설정하여서는 아니된다. 다만, "본 사채"의 미지급된 원리금전액에 대하여도 담보를 동순위 및 동일한 비율로 직접 제공하여주거나 또는"을"이 승인한 다른 담보가 제공되는 경우에는 그러하지 아니한다.
2. 제1항은 다음 각호의 경우에는 적용되지 않는다. 
 ① 자산(고유영업을 위해 매입하는 유동화증권 등의 자산 포함)의 구입대금을 조달할 목적으로 부담한 차입금채무를 담보하는 당해 자산상의"담보권"
 ② 이행보증을 위한 담보제공이나 보증증권의 교부
 ③ 유치권 기타 법률에 의하여 설정되는"담보권"
 ④"본 사채" 발행 이후 지급보증 또는"담보권"이 설정되는 채무의 합계액이 최근 보고서상"자기자본"의700%를 넘지 않는 경우. 단, "갑"의 최근 보고서상 설정된 지급보증 또는 담보권이 설정된 채무의 합계액은 8.8조원이며 이는"갑"의 최근 보고서상"자기자본"의 153.67%이다.
 ⑤ 예외규정에 의하여 허용된 피담보 채무의 차환, 연장 또는 갱신에 의하여 발생하는"담보권" 및 타인의 채무를 위한 지급보증으로서, 당초의 피담보채무 및 지급보증금액이 증가하지 않는 경우(외화지급보증액의 계산에 있어, 환율인상으로 증가가 있을 경우에는 당초 외화지급보증환율로 환산한 원화금액기준으로 한다.)
 ⑥ 회사 경영상 부득이한 필요에 의하여"을"과"담보권" 설정7일전에 상호 협의한 경우
3. 본조 제1항에 따라"본 사채"를 위하여 담보가 제공되는 경우에는, "갑"은 관계법령에서 허용되는 범위 내에서"을" 또는"을"이 지명하는 자가 본 사채권자를 위하여 당해 담보를 보유하고 실행하도록 한다. "을" 또는"을"이 지명하는 자의 이러한 담보보유 및 실행에 소요되는 비용은"갑"이 부담한다. "을"의 요청이 있는 경우"갑"은 이를 선지급하여야 한다.
4. 전항의 경우, 목적물의 성격상 적합한 경우"을"은 해당 담보를 담보목적의 신탁 등의 방법으로 신탁회사등으로 하여금 이를 수탁처리 하게 할 수 있다.

제2-5조(자산의 처분제한) 
1. "갑"은 하나의 회계연도에1회 또는 수회에 걸쳐 자기자본의10배(자산처분후[1년]이내에 처분가액등을 재원으로 취득한 자산이 있는 경우에는 이를 차감한다) 이상의 자산을 매매ㆍ양도ㆍ임대 기타 처분할 수 없다. 단, "갑"의 최근 보고서상 자산규모(자산총계)는 10.4조원 이다.
2. "갑"은 매매ㆍ양도ㆍ임대 기타 처분에 의하여 획득한 현금으로 채무를 상환하는 경우"본 사채"보다 선순위채권을 대상으로 하여야 한다.
3. 상기 제1항은 회사의 일상적이고 통상적인 업무로서 시장거래, 약관에 의한 정형화된 거래 등 일반적으로 그 불공정성을 의심할 개연성이 없는 방법에 의한 통상업무로서"갑"이 자산처분30일 전에"을"과 상호합의한 경우에는 적용되지 않는다.

제2-5조의2(지배구조변경 제한) 
1. “발행회사”는 본 사채의 원리금지급의무 이행이 완료될 때까지"발행회사"의 지배구조 변경사유가 발생하지 않도록 한다. 지배구조 변경 사유란 다음 각 호의 사유를 말한다.
(1) "갑"이 「독점규제 및 공정거래에 관한 법률」 제14조에 따른 상호출자제한기업집단에서 제외되는 경우
단, 계약체결 이후 법령상 상호출자제한기업집단 지정요건 등 변경으로 상호출자제한기업집단에서 제외되는 경우는 지배구조변경으로 보지 아니한다. 계약체결일 현재"갑"이 속한 상호출자제한기업집단은[대림]이다.

제2-6조(사채관리계약이행상황보고서) 
1. "갑"은 금융위원회 등에 제출하는 사업보고서 및 반기보고서 제출일로부터30일 이내에"본 사채"와 관련하여<별첨1> 양식의 『사채관리계약이행상황보고서』를 작성하여"을"에게 제출하여야 한다.
2. 제1항의 『사채관리계약이행상황보고서』에는"갑"의 외부감사인이 『사채관리계약이행상황보고서』의 내용에 사실과 상위한 사항이 없는가를 확인한 확인서 및 관련 증빙자료를 첨부하여야 한다.
3. "갑"은 제1항의 『사채관리계약이행상황보고서』에"갑"의 대표이사, 재무담당책임자가 기명날인하도록 하여야 한다. 
4. 사채관리계약이행상황보고서는 사채 만기상환 전까지 제출하며, 상환과 동시에 보고를 종료한다.

제2-7조(발행회사의 사채관리회사에 대한 보고 및 통지의무) 
1. "갑"은 『자본시장과 금융투자업에 관한 법률』 제159조 및 제160조에 따라 보고서를 제출한 경우 지체 없이 그 사실을"을"에게 통지하여야 한다.
2. "갑"이 『자본시장과 금융투자업에 관한 법률』 제161조의 규정에 의하여 신고를 하여야 하는 때에는 신고의무 발생일에 지체 없이 신고한 내용을"을"에게 통지하여야 한다.
3. "갑"은"기한이익상실사유"의 발생 또는"기한이익상실 원인사유"가 발생한 경우에는 지체 없이 이를"을"에게 통지하여야 한다.
4. "갑"은"본 사채" 이외의 다른 금전지급채무에 관하여 기한이익을 상실한 경우에는 이를"을"에게 즉시 통지하여야 한다.
5. "을"은 단독 또는 공동으로"본 사채의 미상환액"의10분의1 이상을 보유하는 사채권자가 요구하는 경우에는 관계법령의 위반이 없는 이상"갑"으로부터 제공받은 자료 및 정보의 사본을 요구일로부터7일 이내에 교부하여야 한다.

제2-8조(발행회사의 책임) 
"갑"이"본 계약"과 관련된 사항을 이행함에 허위 또는 중대한 정보가 누락된 자료 및 정보를 제출하거나 불성실한 이행으로 인하여"을" 또는 본 사채권자에게 손해를 발생시킨 때에는"갑"은 이에 대하여 배상의 책임을 진다.

2. 사채관리계약에 관한 사항

당사는 본 사채의 발행과 관련하여 DB금융투자(주)와 사채관리계약을 체결하였으며, 사채관리계약과 관련하여 재무비율 등의 유지, 담보권 설정 등의 제한, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 위반할 경우 본 사채의 사채권자 및 사채관리회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의이익을 상실함을 선언할 수 있습니다. 자세한 사항은 상기한 기한이익 상실사유, 아래의 사채관리회사에 관한 사항 및 사채관리계약서를 참고하시기 바랍니다. 

가. 사채관리회사의 사채관리 위탁조건

[회 차 : 264-1]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(%)

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
120,000,000,000
-
정액 수수료 : 2,500,000

[회 차 : 264-2]
(단위 : 원)

사채관리회사
주 소
위탁금액 및 수수료율
위탁조건

명칭
고유번호
위탁금액
수수료율(%)

DB금융투자(주)
00115694
서울특별시 영등포구 국제금융로8길 32
80,000,000,000
-
정액 수수료 : 2,500,000

나. 사채관리회사에 관한 사항

[사채관리회사, 주관회사 및 발행기업 간 거래관계 여부]

구 분
해당 여부

주주 관계
사채관리회사가 발행회사의 
최대주주 또는 주요주주 여부
해당 없음

계열회사 관계
사채관리회사와 발행회사 간 계열회사 여부
해당 없음

임원겸임 관계
사채관리회사의 임원과
발행회사 임원 간 겸직 여부
해당 없음

채권인수 관계
사채관리회사의
주관회사 또는 발행회사 채권인수 여부
해당 없음

기타 이해관계
사채관리회사와 발행회사 간
사채관리계약에 관한 기타 이해관계 여부
해당 없음

[사채관리실적 (2020.05.15 기준 발행된 회사채 기준)]

구분
실적

2017년
2018년
2019년
2020년 1분기
계

계약체결 건수

14건
11건
23건
2건
50건

계약체결 위탁금액

16,430억

20,500억원
35,280억원
1,290억원
73,500억원

자료: DB금융투자(주) 제시

[사채관리 담당 조직 및 연락처]

사채관리회사
담당조직
연락처

DB금융투자(주)
기업금융1팀

02-369-3313

다. 사채관리회사의 권한("사채관리계약서 제4-1조, 제4-2조")

"갑"은 발행회사인 대림산업(주)을 지칭하며, "을"은 사채관리회사인 DB금융투자(주)를 지칭합니다. 

제4-1조(사채관리회사의 권한) 
1. "을"은 다음 각 호의 행위를 할 수 있다. 단, 제1-2조 제13항 가목(2)의 각 요건 중 어느 하나를 충족하는 경우로써 이에 근거한 사채권자의 서면에 의한 지시가 있는 경우"을"은 다음 각 호의 행위를 하여야 한다. 다만, 동 단서에 따른 지시에 의해"을"이 해당 행위를 하여야 하는 경우라 할지라도, "갑"의 잔존 자산이나 자산의 집행가능성 등을 고려할 때 소송의 실익이 없거나 투입되는 비용을 충당하기에 충분한 정도의 배당가능성이 없다는 점을"을"이 독립적인 회계 또는 법률자문을 통하여 혹은 기타 객관적인 자료를 근거로 소명할 수 있는 경우, "을"은 해당 요청을 하는 사채권자들에게, 다음 각 호 행위 수행에 필요한 비용의 선급이나 그 지급의 이행보증, 기타 소요 비용 충당에 필요한 합리적 보상을 제공할 것을 요청할 수 있고 그 실현시까지"을"은 상기 지시에 응하지 아니할 수 있다. 
① 원금 및 이자의 지급의 청구, 이를 위한 소제기 및 강제집행의 신청
② 원금 및 이자의 지급청구권을 보전하기 위한 가압류ㆍ가처분 등의 신청
③ 다른 채권자에 의하여 개시된 강제집행절차에서의 배당요구 및 배당이의
④ 파산, 회생절차 개시의 신청 
⑤ 파산, 회생절차 개시의 신청에 관한 재판에 대한 즉시항고 
⑥ 파산, 회생절차에서의 채권의 신고, 채권확정의 소제기, 채권신고에 대한 이의, 정리계획안의 인가결정에 대한 이의 
⑦"갑"이 다른 사채권자에 대하여 한 변제, 화해 기타의 행위가 현저하게 불공정한 때에는 그 행위의 취소를 청구하는 소제기 및 기타 채권자취소권의 행사 
⑧ 사채권자집회의 소집 및 사채권자집회 결의사항의 집행(사채권자집회결의로써 따로 집행자를 정한 경우는 제외) 
⑨ 사채권자집회에서의 의견진술 
⑩ 기타 사채권자집회결의에 따라 위임된 사항
2. 제1항의 행위 외에도"을"은 본 사채의 원리금을 지급받거나 채권을 보전하기 위하여 필요한 재판상 혹은 재판외의 행위를 할 수 있다. 
3. "을"은 다음 각 호의 사항에 대해서는 사채권자 집회의 유효한 결의가 있는 경우 이에 따라 재판상 혹은 재판외의 행위로서 이를 행할 수 있다. 
① 본 사채의 발행조건의 사채권자에게 불이익한 변경: 본 사채 원리금지급채무액의 감액, 기한의 연장 등
② 사채권자의 이해에 중대한 관계가 있는 사항: "갑"의 본 계약 위반에 대한 책임의 면제 등
4. 본 조에 따른 행위를 함에 있어서"을"이 지출하는 모든 비용은 이를"갑"의 부담으로 한다. 
5. 전 항의 규정에도 불구하고"을"은 "갑"으로부터 본 사채의 원리금 변제로서 지급받거나 집행, 파산, 회생절차 등을 통해 배당받은 금원에서 자신이 지출한 전항의 비용을 최우선적으로 충당할 수 있다. 이 경우"을"의 비용으로 충당된 한도에서 사채권자들은"갑"으로부터 본 사채에 대해 유효한 원리금의 지급을 받지 아니한 것으로 보며 해당 금액에 대하여 사채권자는 여전히"갑"에 대한 사채권자로서의 권리를 보유한다. 만일, 제1항 본문 후단에 따른"을"의 비용 선급 등 요청에 따라 해당 비용을 선급하거나 대지급한 사채권자가 있는 경우 그 실제 지급된 금액의 범위에서 본 항에 의한"을"의 비용 우선 충당 권리는 해당 금원을 선급 또는 대지급한 사채권자들에게 그 실제 지출한 금액의 비율에 따라 안분비례 하여 귀속한다. 
6. "갑" 또는 사채권자의 요구가 있는 경우"을"은 본 조의 조치와 관련하여 지출한 비용의 명세를 서면으로 제공하여야 한다. 
7. 본 조에 의한 행위에 따라"갑"으로부터 지급 받는 금원이 있거나 집행, 파산, 회생절차 등을 통해 배당 받은 금원이 있는 경우, "을"은 이로부터 제5항에 따라 우선 충당할 권리가 있는 비용에 이를 충당하고(만일 대지급한 사채권자가 있는 경우에는 그 증빙을 받아 해당 사채권자에게 그 대지급한 금원을 지급한다) 나머지 금원은 이를 선량한 관리자의 주의로서 보관한다. 
8. "을"은 제7항에 따라 보관하게 되는 금원(이하 이 조에서"보관금원")이 발생하는 경우, 즉시 사채권자들로 하여금 자신의 사채에 기한 권리를 신고하도록 공고 하여야 한다. 이 경우 권리의 신고기간은1개월 이상이어야 한다. 만일, "갑"이 지급한 금원이나 집행, 파산 또는 회생 등의 절차에 의해 배당 받은 금원이 전부가 아니라 일부에 해당하고 장래 추가적인 지급이나 배당이 있는 경우 그 실제 지급이나 배당을 수령한 즉시"을"은 이를 공고 하여야 한다. 
9. 전항 기재 권리 신고기간 종료시"을"은 신고된 각 사채권자에 대해, 제7항의 보관금원을‘본사채의 미상환잔액'에 따라 안분비례 하여 사채 권면이나 전자증권법 제39조에 따른 소유자증명서(이하"소유자증명서"라 한다)와의 교환으로써 해당 금원을 지급한다. 만일, "갑"이 지급한 금원이나 집행, 파산 또는 회생 등의 절차에 의해 배당 받은 금원이 전부가 아니라 일부에 해당하고 장래 추가적인 지급이나 배당이 예정 되어 있거나 합리적으로 예상되는 경우"을"은 교부받은 사채권이나 소유자증명서에 지급하는 금액을 기재하거나 이 뜻을 기재한 별도 서면을 첨부하고 기명날인하여 이를 해당 사채권자에게 반환하며, 해당 사채를 보유하는 사채권자가 차회에 추가적인 지급을 받고자 하는 경우 반드시 이와 같이"을"이 기재한 지급의 뜻이 기재되거나 그와 같은 뜻이 기재된 문서가 첨부된 사채권이나 소유자증명서를 다시"을"에게 교부하여야 한다.
10. 사채 미상환 잔액을 산정함에 있어"을"이 사채권자가 제공한 소유자증명서나 사채권을 신뢰하여 이를 기초로 보관금원을 분배한 경우"을"은 이에 대해 과실이 있지 아니하다.
11. 신고기간 종료시까지 해당 사채권자가 권리를 신고하지 아니하거나 권리신고를 하고도 이후 사채권이나 소유자증명서를 교부하고 지급을 신청하지 아니한 경우 해당 사채권자에게 지급될 금원은 이를 공탁할 수 있다.
12. 보관금원에 대해 보관기간 동안의 이자 발생하지 아니하며"을"은 이를 지급할 책임을 부담하지 아니 한다.

제4-2조(사채관리회사의 조사권한 및 발행회사의 협력의무) 
1. "을"은 다음 각호의 사유가 있는 경우에는"갑"의 업무 및 재산상황에 대하여 정보 및 자료의 제공요구, 실사 등 조사를 할 수 있고, "갑"은 이에 성실히 협력하여야 한다
 ①"갑"이"본 계약"을 위반하였거나 위반하였다는 합리적 의심이 있는 경우
 ② 기타"본 사채"의 원리금지급에 관하여 중대한 영향을 미친다고 합리적으로 판단되는 사유가 발생하는 경우
2. 단독 또는 공동으로'본 사채의 미상환잔액'의 과반수이상을 보유한 사채권자가 제1항 각 호 소정의 사유를 소명하여"을"에게 서면으로 요구하는 경우"을"은 제1항의 조사를 하여야 한다. 다만, "을"이"갑"의 잔존 자산이나 자산의 집행가능성 등을 고려하여 조사나 실사의 실익이 없거나 투입되는 비용을 충당하기에 충분한 정도의 배당가능성이 없거나 사채권자의 소명 내용이 합리적인 근거를 결하였음을 독립적인 회계 또는 법률자문 결과, 기타 객관적인 자료를 근거로 소명하는 경우"을"은 사채권자집회에서의 결의 또는 해당 요청을 하는 사채권자에게, 해당 조치 수행에 필요한 비용의 선급이나 그 지급의 이행보증 기타 소요 비용 충당에 필요한 합리적 보장을 제공할 것을 요청할 수 있고 그 실현시까지 상기 지시에 응하지 아니할 수 있다. 
3. 제2항에 따른 사채권자의 요구에도 불구하고"을"이 조사를 하지 아니하는 경우에는 제2항의 규정 여하에 불구하고, 사채권자집회의 결의, 또는 단독 또는 공동으로'본 사채의 미상환잔액'의3분의2 이상을 보유한 사채권자의 동의를 얻어 사채권자는 직접 또는 제3자를 지정하여 제1항의 조사를 할 수 있다. 
4. 제1항 내지3항의 규정에 의한"을"의 자료제공요구 등에 따른 비용은"갑"이 부담한다.
다만, 해당 조사나 자료요구 및 실사 등은 합리적인 범위에 의한 것이어야 하며 이를 초과할 경우에 대하여는 갑이 이를 부담하지 아니한다.
5. "갑"의 거절, 방해, 비협조 혹은 자료 미제공 등으로 인한 조사나 실사 미진행시"을"은 이에 대하여 책임을 부담하지 아니한다. 
6. 본 조의 자료제공요구나 조사, 실사 등과 관련하여"갑"이 상기 제1항 각 호 소정의 사유에 해당하지 아니함을 증빙하거나 자료 등을 공개하지 아니할 법규적인 의무가 있음을 증빙할 수 있는 합리적인 근거 없이 자료제공, 조사 혹은 실사에 대한 협조를 거절하거나, 이를 방해한 경우 이는"갑"의 이 계약상의 의무위반을 구성한다.

라. 사채관리회사의 의무 및 책임("사채관리계약서 제4-3조, 제4-4조")

"갑"은 발행회사인 대림산업(주)을 지칭하며, "을"은 사채관리회사인 DB금융투자(주)를 지칭합니다. 

제4-3조(사채관리회사의 공고의무) 
1. "갑"의 원리금지급의무 불이행이 발생하여 계속되고 있는 경우에는, "을"은 이를 알게 된 때로부터7일 이내에 그 뜻을 공고하여야 한다.
2. 제1-2조 제13항 가목(1)에 따라"갑"에 대하여 기한이익이 상실된 경우에는"을"은 이를 즉시 공고하여야 한다. 다만, 발생한 사정의 성격상 외부에서 별도의 확인조사를 행하지 아니하거나"갑"의 자발적 통지나 협조가 없이는 그 발생 여부를 확인할 수 없거나 그 확인이 현저히 곤란한 사정이 있는 경우에는 그렇지 아니하며 이 경우"을"이 이를 알게된 때 즉시 그 뜻을 공고하여야 한다. 
3. 제1-2조 제13항 가목(2)에 따라"기한이익상실 원인사유"가 발생하여 계속되고 있는 경우에는, "을"은 이를 알게 된 때로부터7일 이내에 그 뜻을 공고하여야 한다. 
4. "을"은"갑"에게"본 계약" 제1-2조 제13항 라목에 따라 조치를 요구한 경우에는 조치요구일로부터30일 이내에 그 내용을 공고하여야 한다. 
5. 제3항과 제4항의 경우에"을"이 공고를 하지 않는 것이 사채권자의 최선의 이익이라고 합리적으로 판단한 때에는 공고를 유보할 수 있다.

제4-4조(사채관리회사의 의무 및 책임) 
1. "갑"이"을'에게 제공하는 보고서, 서류, 통지를 신뢰함에 대하여"을"에게 과실이 있지 아니하다. 다만, "을"이 그 내용상 오류를 알고 있었던 경우이거나 중과실로 이를 알지 못한 경우에는 그렇지 아니 하며, 본계약에 따라"갑"이"을"에게 제출한 보고서, 서류, 통지 기재 자체로서'기한이익상실사유' 또는'기한이익상실 원인사유'의 발생이나 기타"갑"의 본 계약 위반이 명백한 경우에는, 실제로"을"이 위의 사유 또는 위반을 알았는가를 불문하고 그러한 보고서, 서류, 통지 수령일의 익일로부터7일이 경과하면 이를 알고 있는 것으로 간주한다. 
2. "을"은 선량한 관리자의 주의로써"본 계약"상의 권한을 행사하고 의무를 이행하여야 한다.
3. "을"이 본 계약이나 사채권자집회결의를 위반함에 따라 사채권자에게 손해가 발생한 때에는 이를 배상할 책임이 있다.

마. 사채관리회사의 사임("사채관리계약서 제4-6조")

"갑"은 발행회사인 대림산업(주)을 지칭하며, "을"은 사채관리회사인 DB금융투자(주)를 지칭합니다. 

제4-6조(사채관리회사의 사임) 
1. "을"은"본 계약"의 체결 이후 상법시행령 제27조 각호의 이익충돌사유가 발생한 경우에는 그 사유의 발생일로부터30일 이내에 사임하여야 한다. "을"이 사임하지 아니하는 경우에는 각 사채권자는 법원에"을"의 해임과 사무승계자의 선임을 청구할 수 있다. 다만, 새로운 사채관리회사가 선임되기까지"을"의 사임은 효력을 갖지 못하고"을"은 그 의무를 계속하여야 하며, 이와 관련하여"을"은 자신의 책임으로 이익 상충 및 정보교류차단을 위한 적절한 조치를 취하여야 하고, 그 위반시 이에 따른 책임을 부담한다. 만일, 새로운 사채관리회사의 선임에 따라 추가 되는 비용이 있는 경우 이는"을"의 부담으로 한다. 
2. 사채관리회사가 존재하지 아니하게 된 때에는"갑"과 사채권자집회의 일치로써 그 사무의 승계자를 정할 수 있다. 이 경우 합리적인 특별한 사정이 없는 한 사채관리회사의 보수 및 사무처리비용 기타 계약상의 의무에 있어서 발행회사가 부당하게 종전에 비하여 불리하게 되어서는 아니 된다.
3. "을"이 사임 또는 해임된 때로부터30일 이내에 사무승계자가 선임되지 아니한 경우에는 단독 또는 공동으로"본 사채의 미상환잔액"의10분의1 이상을 보유하는 사채권자는 법원에 사무승계자의 선임을 청구할 수 있다. 
4. "을"은"갑"과 사채권자집회의 동의를 얻어서 사임할 수 있으며, 부득이한 사유가 있는 경우에 법원의 허가를 얻어 사임할 수 있다.
5. "을"의 사임이나 해임은 사무승계자가 선임되어 취임할 때에 효력이 발생하고, 사무승계자는"본 계약"상 규정된 모든 권한과 의무를 가진다.

바. 사채관리회사인 DB금융투자㈜는 선량한 관리자의 주의로써 사채관리계약상의 권한을 행사하고 의무를 이행하여야 합니다. 기타 자세한 사항은 첨부된 사채관리계약서(구 사채모집위탁계약서)를 참고하시기 바랍니다.

사. 본 사채에 대한 원리금 상환은 전적으로 발행사인 대림산업㈜의 책임입니다. 투자자께서는 발행사의 리스크에 대하여 충분히 숙지하시고 투자하시기 바랍니다.

Ⅲ. 투자위험요소

1. 사업위험

[공통 부문]

당사 및 연결 대상 종속회사로 이루어진 연결실체는 사업의 특성에 따라 다음과 같이 건설부문, 제조부문, 에너지부문, 기타부문으로 구분되며 사업부문별 현황은 아래와 같습니다. 

구 분
회사
주요 제품 및 서비스
주요 고객
사업 내용

건설
 부문
토목공사
대림산업㈜, ㈜삼호, 고려개발㈜,
 대림씨엔에스㈜
 해외 현지법인(1개사)
 : DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
토목공사 건설용역
 철구조물 제작/설치용역
정부 및 정부투자기관/
 SOC민간투자법인/해외 정부 등,
 포스코건설, 삼성물산 등
도로, 교량, 항만, 철도 등 토목공사,
 일반 및 특수강교 제작 및 설치

주택공사
대림산업㈜, ㈜삼호, 고려개발㈜,
 해외 현지법인(1개사) 
 : Daelim USA, Inc.
주택공사 건설용역,
 부동산 관련 서비스
재개발/재건축 조합, 시행사
 일반분양계약자,
 정부 및 정부투자기관 등
주거용 건축물 건립공사
 (일반/주상복합 아파트/기타 주거),
 비주거용 건축물 건립공사
 (업무용/상업용/공연시설/기타 비주거),
 부동산 개발/공급/매매/임대 등

플랜트공사
대림산업㈜
 해외 현지법인(4개사)
 : Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd.
 달림(남경)건설관리 유한공사
 PT. Daelim Utama Construction
 Daelim RUS LLC.
플랜트공사 건설용역
지에스동해전력㈜, 한국서부발전㈜,
 한국동서발전㈜, S-OIL㈜
 해외 석유화학/발전기업 등
 (중동, 동남아 등)
석유화학공장, 발전소 등 산업설비공사

제조
 부문
석유화학제품

대림산업㈜,

대림에프엔씨㈜

 해외 현지법인(5개사)
 : DAELIM CHEMICAL USA, INC., DAELIM CHEMICAL USA LLC,
 CARIFLEX PTE. LTD.
 Cariflex Netherlands B.V.
 Cariflex Brazil Industria

석유화학 화합물질 및 제품,
 석유화학 사업개발 투자
대림코퍼레이션, 여천NCC
PB, PE, FILM, IRL 등 석유화학제품 제조 및 판매

모터사이클/
 자동차부품
대림자동차공업㈜, 대림오토바이(주)
모터사이클, 자동차부품
모터사이클 대리점, 현대자동차,
 현대파워텍 외
모터사이클 제조 및 판매,
 자동차부품 제조 및 판매

콘크리트제품
대림씨엔에스㈜
콘크리트 파일 제품
 (PHC PILE 등)
지에스건설, 대우건설, 
 SK건설, 포스코건설 등
아파트 및 플랜트 등 건축물의 기초구조용
 제품 제조와 판매

에너지
 부문
IPP 지분투자,
 기타발전업 등
대림에너지㈜, 포승그린파워㈜, 영주에코파워㈜, 코크레인에스피씨㈜
 해외 현지법인(2개사)
 : DE NILES LLC., DE Cochrane SpA
경영컨설팅업(발전소 등 개발),
 신재생에너지 등
전력거래소,
 호주 National Electricity Market 등
경영컨설팅, 
 민자발전사업 개발,
 신재생에너지 등

기타
 부문
관광/레저/
 부동산임대 등
글래드호텔앤리조트㈜, 에이플러스디㈜, 송도파워㈜, 
 청진이삼자산관리㈜, 청진이삼프로젝트㈜, 
 (주)대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사, ㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사, 코람코전문투자형사모부동산투자신탁제103호, 코람코제102호전문투자형사모부동산투자유한회사
객실/골프장 등
 리조트 객실 등
 오피스텔/상가 등
카지노 및 국제/국내 여행사,
 법인/단체 및 개인(국내.외)
관광호텔/골프장 운영,
 리조트 운영
 D타워 임대/관리

공통
 (미배분)
대림산업㈜ 등
부동산 임대업 등
㈜오렌지링스 등 임차인
부동산 임대

자료: 당사 2020년 1분기 보고서
※ 해외 현지법인(13개사)

- 사우디아라비아(1개사) : Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd. 
- 중국(1개사) : 달림(남경)건설관리 유한공사
- 인도네시아(1개사) : PT. Daelim Utama Construction 
- 미국(4개사) : Daelim USA, Inc., Daelim Chemical USA, INC., Daelim Chemical USA, LLC., DE NILES LLC. 
- 터
키(1개사) : DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S. 
- 러시아(1개사) : Daelim RUS LLC.
- 싱가포르(1개사) : Cariflex PTE. LTD.

- 네덜란드(1개사) : Cariflex Netherlands B.V.

- 브라질(1개사) : Cariflex Brazil Industria
- 칠레(1개사) : DE Cochrane SpA

당사 및 연결 대상 종속회사로 이루어진
연결실체의
최
근

3
개년
도 사업부문별 재무현황은 다음과 같
습니다. 2020년 1분기말 연결실체의 사업부문별 매출 총계는 연결조정 반영 전 기준으로 약
2조 5,469억원
으로, 이 중 건설부문의 매출액은 약
83.08%
를, 제조부문에서 포함된 석유화학제품의 매출은 연결실체 매출액의 약 14.21%
를 차지하고 있습니다. 이와 같이 건설부문
및 석유화학부문은 연결실체의 매출을 견인하는 주요 사업부문입니다.

당사는 당사와 종속회사의 사업부문별 위험요소를 구분하여 기재하오니 투자자 여러분께서는 다음의 위험요소를 충분히 숙지하시어 투자에 임해주시기 바랍니다. 단, 사업의 구분에 따른 기재에도 불구하고 일부 내용에서는 복합적인 사업의 위험요소가 함께 기재될 수 있습니다.

[사업부문별 재무현황]

(단위 : 백만원,%)

구 분
2020년 1분기

건설
제조
에너지
기타
공통
단순합계
조정 및 
제거
연결
합계

소계
토목
주택
플랜트

매출액
2,115,859
377,601
1,411,291
326,967
361,974
34,187
27,827
7,094
2,546,941
(37,566)
2,509,375

(비중)
83.08%
14.83%
55.41%
12.84%
14.21%
1.34%
1.09%
0.28%
100.00%
-
-

해외매출액
227,855
61,070
-
166,785
188,979
9,118
-
-
425,952
(40,538 )
385,414

비중
53.49%
14.34%
0.00%
39.15%
44.37%
2.14%
0.00%
0.00%
100.00%
-
-

영업이익
303,911
37,752
236,179
29,980
3,211
15,331
8,800
(42,538)
288,715
1,466
290,181

(비중)
105.26%
13.08%
81.80%
10.38%
1.11%
5.31%
3.05%
(14.73%)
100.00%
-
-

구 분
2019년 1분기

건설
제조
에너지
기타
공통
단순합계
조정 및 
제거
연결
합계

소계
토목
주택
플랜트

매출액
1,890,620
351,961
1,335,774
202,885
386,887
34,949
34,615
8,559
2,355,630
(33,561)
2,322,069

(비중)
80.26%
14.94%
56.71%
8.61%
16.42%
1.48%
1.47%
0.36%
100.00%
-
-

해외매출액
181,275
82,848
-
98,427
200,480
-
-
-
381,755
(33,562)
348,193

비중
47.48%
21.70%
0.00%
25.78%
52.52%
0.00%
0.00%
0.00%
100.00%
-
-

영업이익
228,245
22,634
209,478
(3,867)
20,671
22,647
7,687
(34,632)
244,618
(3,730)
240,888

(비중)
93.31%
9.25%
85.63%
(1.58%)
8.45%
9.26%
3.14%
(14.16%)
100.00%
-
-

구 분
2019년

건설
제조
에너지
기타
공통
단순합계
조정 및 
제거
연결
합계

소계
토목
주택
플랜트

매출액
7,991,472
1,645,154
5,381,292
965,026
1,563,459
102,419
161,335
32,507
9,851,192
(151,113)
9,700,079

(비중)
81.12%
16.70%
54.63%
9.80%
15.87%
1.04%
1.64%
0.33%
100.00%
-
-

해외매출액
952,228
408,575
-
543,653
799,856
25,299
-
-
1,777,383
(151,113)
1,262,270

비중
53.58%
22.99%
0.00%
30.59%
45.00%
1.42%
0.00%
0.00%
100.00%
-
-

영업이익
1,132,062
170,925
827,540
133,597
77,350
42,304
26,674
(124,754)
1,153,636
(23,515)
1,130,121

(비중)
98.13%
14.82%
71.73%
11.58%
6.70%
3.67%
2.31%
(10.81%)
100.00%
-
-

구 분
2018년

건설
제조
에너지
기타
공통
단순합계
조정 및 
제거
연결
합계

소계
토목
주택
플랜트

매출액
9,254,463
1,583,983
6,394,884
1,275,596
1,654,539
86,066
144,385
34,351
11,139,453
(189,319)
10,984,485

(비중)
83.08%
14.22%
57.41%
11.45%
14.85%
0.77%
1.30%
0.31%
100.00%
-
-

해외매출액
1,022,324
526,397
-
495,927
772,868
-
-
-
1,795,192
(19,840)
1,775,352

비중
56.9%
29.3%
0.0%
27.6%
43.1%
0.0%
0.0%
0.0%
100.0%
-
-

영업이익
819,253
75,248
779,050
(35,045)
94,497
44,969
37,587
(140,079)
996,306
(10,869)
845,358

(비중)
82.23%
7.55%
78.19%
(3.52%)
9.48%
4.51%
3.77%
(14.06%)
100.00%
-
-

구 분
2017년

건설
제조
에너지
기타
공통
단순합계
조정 및 
제거
연결
합계

소계
토목
주택
플랜트

매출액
10,728,792
1,384,840
6,854,483
2,489,469
1,626,911
34,451
134,318
36,810
12,561,282
(225,746)
12,335,536

(비중)
85.41%
11.02%
54.57%
19.82%
12.95%
0.27%
1.07%
0.29%
-
-
-

해외매출액
1,533,448
464,535
21,693
1,047,220
817,878
-
-
-
2,351,326
(8,875)
2,342,451

비중
12.20%
3.70%
0.20%
8.30%
6.50%
0.00%
0.00%
0.00%
18.72%
-

영업이익
421,804
(234,401)
668,460
(12,255)
147,284
15,595
40,473
(150,986)
474,170
71,729
545,899

(비중)
88.96%
(49.43%)
140.97%
(2.58%)
31.06%
3.29%
8.54%
(31.84%)
-
-
-

자료: 당사 각 연도별 사업보고서
및 당사제시

주
)

건
설
부문의 매출액 및 영업이익은 토목, 건축, 플랜트 부문의 매출액 및 영업이익의 단순합계임

[1-가. 경기 변동 관련 위험]

가. 2020년 1분기 말 연결기준

매출의 97.3%를 차지하는 종합건설업과 석유화학부문은 실물 경기와 거시적 경제지표에 민감한 산업
입니다. 2020년 4월 IMF가 발표한 자료에 따르면 세계성장률은 2020년에는 -3.0%, 2021년에는 5.8%의 성장률을 기록할 것으로 전망하고 있습니다. IMF는 COVID-19 팬더믹(전세계적 유행)에 따른 글로벌 수요의 충격으로 인해 선진국의 2020년 경제성장률을 직전 전망(2020년 1월) 대비 7.7%p 하향조정한 -6.1%로 전망하였으며, 중국, 인도 등을 포함한 신흥국의 경제성장률 전망 역시 직전 전망(2020년 1월) 대비 5.4%p 하향 조정한 -1.0%로 전망하고 있습니다. 
COVID-19 팬더믹으로 인한 경기 쇼크 외에도
세계적 보호무역주의 강화, 브렉시트 불확실성, 중동 지역 등에서의 지정학적 긴장 고조, 유가 급락 등은 세계 경제의 성장세를 위축시키고 국내외 경제 회복세에 있어 하방위험으로 작용할 수 있습니다.
또한 정부의 부동산 규제 강화 정책 지속은 건설경기에 부정적 영향을 줄 수 있으며 국내외 경기상황의 침체는 당사의 수익성과 재무건전성에 악영향을 미칠 수 있습니다.

당사는 토목, 건축, 플랜트 등의 종합건설업을 영위하는 건설사업부와 석유화학제품을 생산하는
석유화학사업부 등으로 구성되어 있으며,
2019년 말 연결조정 반영 전 기준으로 두 부문의 매출액 단순 합계는 연결실체 매출의 약 97.3%를 차지하고 있습니다.
건설업은 수주산업으로 전반적인 산업구조, 산업활동의 변동 이외에도, 가계의 주택 구매력 등 실물 경기에 크게 의존하고 있으며, 물가, 실업 등 거시적 경제지표에 큰 영향을 받습니다. 석유화학산업은 자동차, 섬유 등 전방산업에 소재를 공급하는 기간산업인 동시에, 합성고무 및 각종 기초 화학제품을 생산하는 산업으로, 생활에 광범위하게 사용되고 있으며 경기에 민감한 특성을 갖고 있어 국내외 경기 변동에 따라 매출 수준에 영향을 받을 수 있습니다.

[IMF 주요국의 경제성장률 전망치]

(단위: %,%p.)

구분
2019
2020(F)
2021(F)
2020F
2021F

(20년 1월
전망대비)
(20년 1월
전망대비)

세계
2.9
-3.0
5.8
-6.3
2.4

선진국
1.7
-6.1
4.5
-7.7
2.9

미국
2.3
-5.9
4.7
-7.9
3.0

유럽
1.2
-7.5
4.7
-8.8
3.3

독일
0.6
-7.0
5.2
-8.1
3.8

프랑스
1.3
-7.2
4.5
-8.5
3.2

이탈리아
0.3
-9.1
4.8
-9.6
4.1

일본
0.7
-5.2
3.0
-5.9
2.5

한국
2.0
-1.2
3.4
-
-

영국
1.4
-6.5
4.0
-7.9
2.5

캐나다
1.6
-6.2
4.2
-8.0
2.4

신흥국
3.7
-1.0
6.6
-5.4
2.0

러시아
1.3
-5.5
3.5
-7.4
1.5

중국
6.1
1.2
9.2
-4.8
3.4

인도
4.2
1.9
7.4
-3.9
0.9

브라질
1.1
-5.3
2.9
-7.5
0.6

자료 : IMF World Economic Outlook Update(2020.04)
주) 한국의 경우 2020년 1월 IMF 전망에서 제외되어 전망치 변동란 미기재

2020년 4월 IMF가 발표한 세계경제전망(World Economic Outlook)에 따르면 2019년 세계 경제는 2.9% 성장한 것으로 추정하였으며, 2020년에는 -3.0%, 2021년에는 5.8%의 성장률을 기록할 것으로 전망하고 있습니다. 이는 2020년 1월 IMF가 발표한 2020년 전망치 대비 -6.3%p 하향조정, 2021년 전망치 대비 2.4%p 상향 조정된 수치입니다. IMF는 COVID-19 팬더믹으로 인한 수요측 경기 충격으로 2020년 성장률은 전년대비 크게 위축되나 주요국가의 적극적인 정책적 지원으로 2021년에는 경기가 정상화될 것으로 예측하고 있습니다. IMF는 2020년 선진국 경제 성장률을 전년대비 -6.1%로 전망하는 가운데, 주요 선진국인 미국 및 유로지역의 성장률 전망치가 2020년 1월 대비 각각 -7.9%p, -8.8%p 하향 조정하였습니다. 한편, 2020년 신흥국의 경제성장률 역시 전년대비 -1.0%로 전망하며 2020년 1월 전망치 대비 -5.4%p 하향 조정하였으며, 주요 신흥국가인 중국, 인도, 러시아의 성장률 전망치 역시 2020년 1월 전망치 대비 각각 -4.8%p, -3.9%p, -7.4%p 하향 조정하였습니다. 최근 전례없던 통화정책, 유동성 공급정책 등을 포함한 주요국 중앙은행의 적극적인 정책 개입으로 시스템 리스크는 다소 완화되었으나 여전히 바이러스로 인한 수요측 경기 회복에 대한 불확실성이 높은 상황입니다. 바이러스 백신개발 지연, COVID-19 확진자 수 증가로 인해 국내외 수요측 경기 회복세가 예상보다 지연될 가능성을 배제할 수 없으며 이에 따른 글로벌 경기 침체 장기화는 당사의 수익성과 재무건전성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 있습니다.

[국내 경제성장률 추이]

(단위 : %)

구 분
2021(F)
2020(F)
2019년
2018년
2017년
2016년
2015년
2014년
2013년
2012년
2011년
2010년
2009년

경제성장률
2.4
2.1
2.0
2.7
3.2
2.9
2.8
3.2
3.2
2.4
3.7
6.8
0.8

자료: 한국은행 경제통계시스템(2020.02)

국내 경제성장률의 경우 과거 글로벌 금융위기의 여파로 2008년 ~ 2009년 침체된 모습을 보였으며 2010년에는 기저효과로 6.8%의 성장률을 기록했습니다. 이후 저성장, 저소비, 높은 실업률 등의 현상들이 지속되며, 정부의 재정 및 금융정책을 통한 경기회복 노력에도 불구하고 3% 내외의 낮은 성장률을 유지하고 있습니다. 2020년 2월 한국은행이 발표한 경제전망보고서에 따르면 2020년과 2021년 국내 경제는 각각 전년대비 2.1%, 2.4% 성장할 것으로 예상하고 있습니다. 다만 최근 금융통화위원회의 기자간담회 및 금통위 의사록에서는 COVID-19 팬더믹으로 인한 국내 경제 충격으로 경기 성장률 둔화가 불가피하며 2020년 2월 전망치인 2.1%보다 크게 하회할 것으로 예상하고 있습니다.

[국내 주요 거시경제지표 전망]

(단위 : %)

구분
(전년동기대비,%)
2019년
2020(전망)
2021(전망)

상반기
하반기
연간
상반기
하반기
연간
연간

GDP
1.9
2.1
2.0
2.0
2.2
2.1
2.4

민간소비
2.0
1.8
1.9
1.1
2.6
1.9
2.4

설비투자
-12.3
-3.4
-8.1
4.8
4.7
4.7
5.3

지식재산생산물투자
2.8
2.7
2.7
3.2
3.4
3.3
3.3

건설투자
-5.1
-1.6
-3.3
-2.4
-2.0
-2.2
-0.9

상품수출
-0.8
1.5
0.4
1.4
2.3
1.9
2.5

상품수입
-3.2
1.3
-1.0
0.8
3.4
2.1
3.1

세계경제성장률 (IMF)
-
-
1.9
-
-
2.2
2.7

자료 : 한국은행 경제전망보고서(2020.02)
주) 세계경제성장률의 경우 연간 자료만을 제시하고 있으며, 전망은 2019년 1월 기준

한국은행 경제전망보고서에 따르면 건설투자는 2020년에도 2019년에 이어 조정흐름이 지속될 것으로 전망하고 있습니다. 주택 인허가 및 착공면적 등의 감소추세가 지속되고 있는 점을 감안할 때, 주거용 건물건설을 중심으로 상당기간 감소 추이를 지속할 것으로 예상하고 있습니다. 비주거용 건물 역시 상업용 건물을 중심으로 공급물량 확대, 공실률 상승, 투자수익률 하락 등으로 부진한 흐름 예상되나, 공업용 건물의 경우 설비투자 개선, 정부 신산업 육성 지원 등에 힘입어 전체 비주거용 건물 투자 감소폭은 전년대비 감소할 것으로 예상하고 있습니다. 또한 정부의 광역교통망 확충, 노후 기반시설 개선, 에너지 분야에 대한 공공기관 투자 확대 등에 힘입어 SOC 등의 토목건설의 개선세는 이어질 전망이며 이에 따라 2020년 전체 건설 투자 감소폭은 2019년(전년대비 3.3% 감소)대비 축소될 것으로 전망하고 있습니다. 다만 최근 COVID-19 팬더믹에 따라 국내외 건설투자에 대한 불확실성이 증가하고 있으며 해외건설 공사의 발주 지연과 취소 가능성 역시 증가하고 있습니다. 이에 따라 국내외 건설업을 영위하는 당사의 수익성과 재무안정성이 훼손될 가능성 역시 배제할 수 없습니다.

[ 2020년 국토교통부 부문별 예산]

(단위: 억원)

부문
2019년 예산
2020년 예산
증 감

증감액
증감률

합계
175,741
204,963
29,222
16.6

SOC
소계
157,634
187,172
29,538
18.7

도로
57,842
69,166
11,324
19.6

철도, 도시철도
55,163
69,474
14,311
25.9

항공ㆍ공항
1,561
2,691
1,130
72.4

물류등기타
14,429
19,450
5,021
34.8

수자원
10,910
5,531
-5,379
-49.3

지역및도시
14,658
17,757
3,099
21.1

산업단지
3,071
3,103
32
1.0

사회
복지
소계
18,107
17,791
-316
-1.7

주택
16,729
16,305
-424
-2.5

주거급여
1,378
1,486
108
7.8

자료: 국토교통부

이와 같이 최근 국내외 경제는 COVID-19 팬더믹으로 인해 크게 위축되고 있으며 IMF는 2020년 한국의 경제성장률을 전년대비 -1.2%로 수정 전망하였습니다. COVID-19 사태 외에도 미국의 보호무역주의 강화, 중동의 지리적 긴장감 고조, 브렉시트 이슈, 유가 급락 등 대외적 요인들이 경기 하방 압력을 높일 것으로 예상됩니다. 향후 정부의 정책 방향에 따라 경기 정상화 여부와 속도가 달라질 수 있으며 글로벌 수요 둔화가 예상과 달리 지연될 경우 민간소비 위축, 설비투자 지연, 수출 감소 등으로 당사 및 연결 대상 종속회사의 매출과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 당사 및 연결대상 종속회사의 주요 사업인 건설 및 석유화학 산업의 경기 민감성과 경제 하방 리스크 요인을 충분히 숙지하시어 투자에 임해주시기 바랍니다.

[건설 부문]

[1-나. 거시경제 환경으로 인한 건설업 수익성 변동 위험]

나. 건설업은 주택, 산업시설 구축, 사회간접자본, 국토개발 등 실물자본의 형성을 담당하는 광의의 서비스업으로 분류되고 있으며, 광범위한 자본의 형성 및 실물부분의 생산과정을 담당하는 국가 경제의 기간 산업적 특성을 가지고 있는 종합산업인 동시에, 생산과 고용, 부가가치의 창출 측면에서 유발효과가 지대한 국가경제의 전략산업입니다. 또한
건설업은 기본적으로 수주산업이고 타산업의 경제활동 수준 및 기업설비투자, 가계의 주택구매력 등 건설수요의 증대에 의하여 생산활동이 파생된다는 산업적 특성으로 인해 경기에 크게 의존하고 있으며,
정부가 건축허가 물량 및 정부의 공공시설투자 조정 등을 통해 국내경기 조절의 주요한 정책수단으로 활용

하기 때문에 물가, 실업 등 거시적 경제지표에 크게 영향

을 받습니다.
따
라서

향후 경제성장률, 정부정책 및 건설경기의 회복 추이에 따라 당사가 속한 사업의 수익성도 변동될 수 있는 점을 유의하여 주시기 바랍니다.

건설업은 주택, 산업시설의 구축, 사회간접자본, 국토개발 등 실물자본의 형성을 담당하는 광의의 서비스산업으로 분류되고 있으며, 시장진입은 용이한 반면 업무영역이 다양하여 각종 건설영역의 시공경험을 보유하는데 상당한 시간과 노력이 소요됩니다. 또한, 국민생활의 기본인 주택의 건설에서부터 도로, 항만, 산업시설, 국토개발, 국제적 개발사업에 이르기까지 광범위한 고정자산과 사회간접자본 형성을 생산 대상으로 하는 산업으로, 건설수요에 따라 생산활동이 파생되는 산업적 특성을 지니고 있습니다. 이처럼 타산업의 기반 시설물을 생산하는 건설업은 경제성장을 뒷받침하는 보완적 산업이며, 타산업에 비하여 생산과 고용, 부가가치 창출면에서 유발효과가 크기 때문에 국내경기를 선도하는 전략적 산업입니다. 

◈ 건설산업 내 분야별 특성

① 토목부문
도로, 지하철, 항만, 공단부지 조성, 고속철도 등 사회간접자본시설이 주를 이루며, 토목부문에 대한 발주처는 정부나 지방자치단체 등 공공부문이 대부분을 차지하고 있습니다. 토목공사의 경우에는 공사별 발주금액이 크고 공사지역 또한 정부나 지방자치단체의 개발 계획에 맞추어 전국 각지에 분표하며 예산에 의한 집행으로 사업추진이 이루어지므로 발주시기, 물량 등이 국가경제추이나 정책 등에 영향을 받습니다.

② 건축부문
상가, 재건축사업, 오피스텔, 업무용빌딩 등 민간도급공사가 주로 이루어지며 동부문은 부동산 경기 및 투자수요에 의해 영향을 받으며 지역별로는 인구밀집지역이나 개발지구 등에 특정되어 분포되는 경향이 있습니다.

③ 주택부문
자체사업으로 APT 시공 및 빌라, 연립주택 등이 주를 이루며 동부문은 부동산 경기 및 가계부문의 수요에 영향을 받습니다. 지역별로는 건축부문과 동일하게 인구밀집지역이나 개발지역 등 대부분 도시권 주변에 특정되는 경향이 높습니다.

④ 환경/플랜트 부문
폐기물소각장인 폐수처리장, 석유화학분야의 장치산업, 열연설비 등 정부나 지방자치단체의 공공부문과 민간기업이 주요 수요자이며 예산 및 투자수요에 의해 영향을 받으며 산업밀집지역에 편중되는 경향이 높습니다.

위 4가지 부문 중 민간 건축부문(주택사업)은 특히 대부분 건설업체들의 중요한 사업 중 하나로 부동산 경기와 매우 밀접한 상관관계를 갖고 있습니다. 부동산 경기 상승 시에는 주택을 비롯한 건축물량의 수주가 증가하고 수주 공사의 채산성이 향상됩니다. 또한, 사업 추진을 위한 자금부담이 완화되어 보유 부동산(재고자산)의 가치 상승 등이 발생하여 수익에 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 하지만 이와 반대로 부동산경기 하강 시에는 건설사의 수익에 부정적인 영향을 미치기도 합니다. 따라서 국내외 경기불안으로 인한 부동산 경기 악화는 건설업체들의 수익성 저하를 초래할 수 있습니다.

[부동산 경기가 건설업에 미치는 영향]

구 분
부동산 경기 상승 시
부동산 경기 하락 시

수주
물량 증가
물량 감소

수익성
수주 공사의 채산성 증가
수주 공사의 채산성 하락

자금부담
개발사업 추진시 자금부담 미미
개발사업 추진시 자금부담 확대

자산가치
상승
하락

또한, 국가 기간산업으로서 타 산업에 비하여 생산 및 고용 유발효과가 크기 때문에, 국내 경기 조절의 주요 정책수단으로 활용되고 있으며, 이로 인해 정부정책도 건설경기에 영향을 미치는 주요한 요인이 되고 있습니다. 정부의 사회간접시설 투자규모, 타산업의 경제활동수준, 기업의 설비투자 및 국민소득 증가 등에 의해 생산활동이 파생되므로, 경기변동에 민감하게 반응하는 산업이라 할 수 있습니다.

2019년 말 경상가격 기준 건설업 GDP는 87.7조원으로 전체 GDP중 4.6%의 비중을 차지하고 있습니다. 국내 경제가 저성장 국면에 진입함과 동시에 2000년대 초반 이후 지속된 주택 불경기의 영향으로 GDP에서 건설업이 차지하는 비중은 2000년대 중반부터 하향 곡선을 그리고 있었으나 부동산 경기가 호황기로 돌아서면서 건설업의 생산비중이 2010년대 중반부터 다시 증가추세를 보였습니다. 그러나 2018년을 기점으로 건설업의 GDP 비중이 감소하였으며, 한국은행 경제전망보고서('20.02)에 따르면 2020년 건설투자는 전년대비 약 2.2% 가량 감소할 것으로 전망하고 있어 향후 건설업 GDP에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다.

[국내총생산(GDP) 내 건설업 생산비중]

(단위 : 조원)

년도
GDP(경상가격 기준)

전체
건설업
비중

2008년
1,325.2
78.2
5.9%

2009년
1,335.7
79.3
5.9%

2010년
1,426.6
76.1
5.3%

2011년
1,479.2
72.5
4.9%

2012년
1,514.7
72.2
4.8%

2013년
1,500.8
75.3
4.8%

2014년
1,562.7
76.4
4.7%

2015년
1,658.0
81.2
4.9%

2016년
1,740.8
89.1
5.2%

2017년
1,835.7
94.4
5.4%

2018년
1,893.5
90.6
5.0%

2019년
1,913.9
87.7
4.6%

자료: 대한건설협회 주요건설통계 (2019.12월)

또한 전체 취업자 중 건설업 취업자 비중은 2019년말 기준 7.5%(약 204만명)로 국가 기간 산업으로서 고용 창출의 중요한 축을 맡고 있습니다. 이처럼 건설업은 타 산업에 비해 생산 및 고용 유발효과가 크기 때문에 국내 경기 조절의 주요 정책수단으로 활용되고 있으며 이로 인해 정부정책도 건설경기에 영향을 미치는 주요한 요인이 되고 있습니다. 따라서 건설업은 정부의 사회간접시설 투자규모, 타 산업의 경제활동수준, 기업의 설비투자 및 국민소득 증가 등에 의해 생산활동이 파생되므로 경기변동에 민감하게 반응하는 경기후행산업이라 할 수 있습니다.

[건설업 취업자 현황]

(단위 : 천명, %)

년도
취업자
실업자
실업률

전체
건설업
비중

2009년

23,688
1,735
7.3
894
3.6

2010년

24,033
1,768
7.4
924
3.7

2011년

24,527
1,772
7.2
863
3.4

2012년

24,955
1,797
7.2
826
3.2

2013년

25,299
1,780
7.0
808
3.1

2014년

25,897
1,829
7.1
939
3.5

2015년

26,178
1,854
7.1
976
3.6

2016년

26,409
1,869
7.1
1,009
3.7

2017년

26,725

1,988

7.4

1,023

3.7

2018년
26,822
2,034
7.6
1,073
3.8

2019년 1분기
26,461
1,970
7.5
1,241
4.5

2019년 2분기
27,256
2,030
7.4
1,176
4.1

2019년 3분기
27,382
2,034
7.4
946
3.3

2019년 4분기
27,393
2,044
7.5
891
3.1

자료: 대한건설협회 주요건설통계 (2019.12월)

건설업은 기본적으로 수주산업이고 타산업의 경제활동 수준 및 기업설비투자, 가계의 주택구매력 등 건설수요의 증대에 의하여 생산활동이 파생된다는 산업적 특성으로 인해 경기에 크게 의존하고 있습니다. 또한 정부가 건축허가 물량 및 정부의 공공시설투자 조정 등을 통해 국내경기 조절의 주요한 정책수단으로 활용하기 때문에 물가, 실업 등 거시적 경제지표에 크게 영향을 받습니다. 따라서 경기의 변동과 정부의 정책 등에 따라 건설산업계 및 당사의 영업이익이 크게 변동 될 수 있는 위험을 안고 있습니다. 이 외에 건설산업의 수급여건은 공사 규모가 크며 공사의 수행에 장기간이 소요되기 때문에 여타 경제 부문에 비해서 금리나 자본의 가용성 등 금융부문의 변화에 의해서도 큰 영향을 받고 있습니다.

국내 경제가 과거의 고성장 시대에서 저성장 국면에 진입하면서, 국내 건설업 역시 성숙기에 진입하였습니다. 때문에 국내 건설사들에게 있어 기존 사업영역 이외의 해외 발전 플랜트 등 신성장 동력 발굴 및 해외 진출 등 수익구조 다변화의 중요성이 매우 커지고 있습니다. 또한 경기 침체가 장기화 될 경우 정부의 사회간접시설 투자규모, 타 산업의 경제활동수준, 기업의 설비투자 및 국민소득 증가 등에 의해 생산활동이 파생되는 경기 후행산업인 건설업의 경우 부정적인 영향을 지속적으로 받을 수 있습니다. 이에 투자자께서는 경기 불황에 따른 건설업의 규모 감소 및 수익성 악화 가능성에 대해 유의하시기 바랍니다.

[1-다. 건설산업 경기 침체로 인한 위험]

다.
건설기업 경기실사지수(CBSI)는 국내 건설산업에 종사하는 기업가들의 기대감 및 경기 예측을 지수화한 수치입니다. 건설기업 경기실사지수(CBSI)는 2013년 65p 수준 내외였으나 이후 개선되는 양상을 보이며 2015년 7월에 101.3p 수준까지 기록한 바 있으나, 2020년 4월 60.6p 수준을 기록하며 정부의 부동산 규제 정책 강화, 코로나 바이러스 확산에 따른 발주 지연 등으로 건설업 경기 전망이 크게 저하되었습니다. 한국건설산업연구원은 5월 CBSI 전망치를 4월 실적치 대비 0.7p 상승한 61.3p로 전망하는 등 여전히 지수가 60p 초반에 머무는 등 코로나19 사태로 건설사들의 자금 확보가 큰 어려움을 겪고 있으며 이러한 부정적 상황이 5월에도 지속될 것으로 판단하고 있습니다.
국내외 경기 회복의 둔화 가능성 및 글로벌 금융환경의 불확실성이 높아지는 상황에서 건설경기 회복 둔화로 인한 CBSI의 등락이 반복될 수 있으므로 투자자께서는 CBSI 지수 및 건설산업 전반에 걸친 변동사항에 유의하시기 바랍니다.

건설 경기를 예측하는 데에 가장 일반적으로 사용되고 있는 것은 건설기업 경기실사지수(CBSI)입니다. 경기실사지수(Business Survey Index)란 경기동향에 대한 기업가들의 판단ㆍ예측ㆍ계획의 변화추이를 관찰하여 지수화한 지표로서 다른 경기 관련자료와 달리 기업가의 주관적이고 심리적인 요소까지 조사가 가능한 특징이 있습니다. 이중 건설기업 경기실사지수(CBSI)는 업종을 건설업종으로만 국한시켜 집계된 자료입니다. 지수계산은 설문지를 통하여 집계된 전체응답자 중 전기에 비하여 호전되었다고 답한 업체수의 비율과 악화되었다고 답한 업체수의 비율을 차감한 다음 100을 더해 계산합니다. 예를 들어, 긍정과 부정의 응답이 각각 80%와 60%라면 80에서 60을 차감한 값에 100을 더해 120이 됩니다. CBSI가 기준선인 100을 밑돌면 현재 건설경기 상황을 비관적으로 보는 기업이 낙관적으로 보는 기업보다 많다는 것을 의미하고 100을 넘으면 그 반대를 의미합니다.

[건설경기 실사지수(Construction Business Survey Index)]

구분
종합
규모별
지역별

대형
중견
중소
서울
지방

2016년 01월
73.5
92.3
76.5
47.9
88.3
51.5

2016년 02월
80.8
92.3
88.9
58.0
93.0
61.9

2016년 03월
81.4
100.0
83.3
57.4
91.9
66.5

2016년 04월
85.6
100.0
83.8
70.8
91.0
77.9

2016년 05월
78.5
83.3
85.3
65.2
79.2
77.6

2016년 06월
77.6
76.9
90.9
63.3
83.3
67.2

2016년 07월
91.0
100.0
103.0
66.7
102.5
75.0

2016년 08월
78.6
100.0
78.8
53.2
91.8
60.0

2016년 09월
77.2
100.0
76.7
51.2
92.1
56.5

2016년 10월
80.7
100.0
78.8
60.4
91.3
64.9

2016년 11월
76.1
84.6
75.8
66.7
79.2
71.6

2016년 12월
90.6
100.0
90.6
79.6
98.2
79.9

2017년 01월
74.7
84.6
77.4
60.0
81.3
64.8

2017년 02월
78.9
92.3
71.0
72.3
85.1
69.8

2017년 03월
77.5
92.3
74.2
63.8
86.7
64.3

2017년 04월
84.2
100.0
74.2
77.1
89.6
76.4

2017년 05월
86.6
100.0
87.1
70.2
95.2
73.7

2017년 06월
90.4
100.0
89.3
80.4
93.8
85.0

2017년 07월
85.4
91.7
92.9
69.6
94.0
72.7

2017년 08월
74.2
64.3
86.7
71.7
76.9
70.3

2017년 09월
76.3
78.6
74.2
76.1
76.4
76.2

2017년 10월
79.5
92.3
75.9
68.8
85.2
71.3

2017년 11월
78.2
85.7
81.8
65.3
84.3
69.9

2017년 12월
80.1
92.9
66.7
80.4
82.1
77.2

2018년 01월
82.3
100.0
77.8
66.7
90.6
73.0

2018년 02월
81.5
91.7
89.7
60.3
93.6
67.0

2018년 03월
81.6
92.3
89.7
59.6
93.5
66.7

2018년 04월
85.2
100.0
82.1
71.4
94.7
73.9

2018년 05월
84.5
100.0
82.1
69.0
92.4
75.3

2018년 06월
81.9
83.3
78.0
84.5
81.0
82.8

2018년 07월
81.9
100.0
82.5
60.0
92.2
82.9

2018년 08월
67.3
81.8
67.5
50.0
77.9
55.5

2018년 09월
67.9
75.0
67.5
60.0
73.8
61.1

2018년 10월
76.8
83.3
81.4
63.9
86.5
65.9

2018년 11월
77.4
83.3
83.3
63.6
85.3
67.6

2018년 12월
80.9
91.7
70.5
80.3
89.7
70.5

2019년 01월
76.6
100.0
65.1
62.3
88.3
65.1

2019년 02월
72.0
83.3
68.2
62.9
77.2
68.2

2019년 03월
78.4
90.9
80.0
62.1
87.1
80.0

2019년 04월
88.6
109.1
81.0
73.3
98.6
81.0

2019년 05월
63.0
63.6
64.4
60.7
98.6
76.6

2019년 06월
80.5
91.7
74.5
74.1
87.9
71.5

2019년 07월
76.9
83.3
74.5
72.1
82.4
70.7

2019년 08월
65.9
72.7
72.7
50.0
80.4
52.6

2019년 09월
79.3
90.0
75.0
71.7
97.2
56.7

2019년 10월
79.1
72.7
84.1
81.0
85.1
73.0

2019년 11월
81.1
77.8
88.1
77.0
92.9
69.1

2019년 12월
92.6
90.9
92.7
94.3
95.0
90.7

최근 4년 평균
79.6
89.8
79.9
67.2
88.2
70.4

2020년 1월
72.1
72.7
73.8
69.4
81.5
60.3

2020년 2월
68.9
72.7
73.8
58.7
80.1
55.3

2020년 3월
59.5
66.7
51.2
60.7
67.6
50.6

2020년 4월
60.6
58.3
59.6
64.4
60.4
62.1

2020년 5월(F)
61.3
50.0
58.7
77.6
58.5
66.0

자료: 한국건설산업연구원(2020.04)

CBSI지수는 미분양 아파트 증가에 따른 건설업체 유동성 위기 심화로 인해 2008년 11월 사상 최저치인 14.6을 기록한 바 있습니다. 이후 공공공사 수주 증가, 주택경기 회복에 대한 기대감, SOC 예산 증액 및 조기집행 등의 영향으로 CBSI지수는 점차 개선되는 모습을 보였습니다.

2012~2013년 동안 CBSI는 60~70사이에서 등락을 반복하며 횡보세를 보여왔습니다. 그만큼 선진국 재정위기로 촉발된 대내외 경제 불확실성이 건설경기에 부정적인 영향을 미쳤음을 나타내는 것으로 보여집니다. CBSI는 2014년 12월에 계절적 요인과 부동산 3법 입법화 영향으로 전월 대비 21.3p. 상승해 5년 3개월만에 최고치인 91.7을 기록하였으나, 2015년 1월에는 이러한 상승세를 이어가지 못하고 전월비 15.9p. 하락한 75.8을 기록하였습니다. 이는 전월 급등에 따른 통계적 반락 효과가 크게 작용한 가운데, 통상 1월에는 공공 공사 발주물량이 감소하고 혹한기로 인해 민간 공사물량도 줄어드는 계절적 요인이 영향을 미친 결과로 판단됩니다. 2015년 7월에는 국내 주택건설 경기가 회복되고 분양 호조가 나타나면서 CBSI가 101.3을 기록하며 상당히 개선된 모습을 기록하였으나 2016년 1월 73.5을 기록하며 다시 하락 추세를 나타난 바 있습니다.

2017년 들어 CBSI지수는 지속적인 상승 추세에 따라 6월 90.4를 기록하였습니다. 그러나 2017년 8월 정부의 고강도 부동산 대책 발표 영향으로 CBSI지수는 전월대비 11.2p. 하락하여 1년 7개월만에 최저치인 74.2를 기록하였습니다. 9월에는 이보다 소폭 상승한 76.3을 기록하였는데, 이는 혹서기 이후 지수가 일부 상승하는 계절적 요인과 지난 8월 지수가 매우 부진한데 따른 반등 효과가 작용한 것으로 판단됩니다.
이후 CBSI지수는 국내외 경기 개선에 힘입어 2018년 4월까지 상승하는 추세였습니다. 2018년 4월 CBSI지수는 지난 3월 대비 3.6p. 상승한 85.2을 기록하며 지난 2017년 12월 80.1을 기록한 이후 4개월 연속 80선 초반대에 머물렀습니다. 그러나, 4월 이후 정부의 보유세 인상 정책 등 주택 시장 규제와 관련된 정책들이 부동산 경기의 불안감을 증가시키면서 지속적으로 하락하다 8월에는 전월 대비 14.6p. 급감한 67.3을 기록하며 2014년 1월 이후 55개월만에 최저치를 기록했습니다. 정부의 9.13 대책 발표 이후 9월에도 67.9를 기록하며 부진한 모습을 보였으나, 2018년 10월 연말 발주가 증가하는 계절적인 요인으로 70선을 회복하였으며, 2019년 SOC 예산이 증액되는 등 정부 정책의 긍정적인 요인이 영향을 미치며, 2018년 12월 80.9로 CBSI지수가 개선되는 모습을 보였습니다.

2019년 1월부터 2월까지 부동산시장 침체로 인한 신규 주택사업 위축으로 인해 CBSI지수는 72.0까지 하락하였으나, 3월 이후 체육관, 학교 등 공공건물 발주 및 민간 오피스텔 분양의 활성화로 반등세를 보이며 4월 기준 88.6을 기록하며, 장기 평균치인 80을 상회하였습니다. 반면 5월에는 3월, 4월 2개월 연속 지수가 상승한 것에 대한 통계적 반등 효과와 5월 뚜렷한 대형 공사가 발생하지 않아 신규 공사 물량이 크게 위축되며 25.4p. 하락한 63.0를 기록하였습니다. 이는 2013년 11월 60.9 이후 5년 6개월래 최저치에 해당합니다. CBSI는 지난 6월 정부의 노후 시설 투자 발표 영향으로 전월 대비 17.5p. 상승했지만 7월에는 3.6p. 하락하였으며, 8월에도 11.0p. 하락해 2개월 연속 감소했습니다. 8월은 혹서기 공사 발주가 감소하는 시기로 지수가 일반적으로 5~6p. 하락하는데, 올해는 정부의 '민간택지 분양가 상한제' 발표로 건설기업들의 심리가 크게 위축해 10p. 이상 감소했습니다. 한편 혹서기 이후 계절적 요인에 의해 9월 CBSI 79.3을 기록한 이후 10월 79.1 및 11월 81.1로 안정된 수준을 기록하였으며, 2019년 12월에는 92.6으로 2년 6개월만에 90선이 회복되었습니다. 이러한 CBSI 지수의 개선의 원인으로는 정부가 2019년 12월 중 2020년 경제정책 방향으로 경기 반등을 위해 100조원 투자를 추진하겠다는 발표를 하면서 내수 진작 방안으로써 다수의 건설 사업이 포함된 것이 긍정적인 영향을 준 것으로 판단됩니다. 그럼에도 불구하고 최근 4년 평균 CBSI가 79.5에 불과한 수준으로 장기간 100 미만을 기록하고 있어 건설업 경기에 대한 부정적인 시각이 우세한 것으로 판단됩니다. 한편 2020년 1월 CBSI 지수는 전월대비 20.5p 하락한 72.1p를 기록하였는데, 이는 2019년 연말에 증가했던 공공공사 발주가 크게 감소함에 따라 세부항목 중 신규 공사수주 BSI가 전월대비 22.6p 감소한 영향입니다. 2020년 2월 CBSI 지수 역시 전월대비 3.2p 하락한 68.9p 기록하였는데, 전반적인 공사 수주가 감소한 가운데 코로나19 사태로 지방 및 중소 건설기업이 일부 공사 착공 및 진행이 불가능함에 따라 기존 전망치 대비 크게 하회하였습니다. 2020년 4월 CBSI지수는 4월 수치로 역대 최저치인 60.6p 기록하였으며 기업 규모별로 대형기업 BSI가 58.3p로 9년래 최저치를 기록하였는데, 이는 코로나에 따른 정부의 제 2차 추경예산 재원 마련을 위해 SOC 예산을 삭감하겠다는 발표로 대형 공사 발주가 지연될 것이라는 불확실성이 증대된 것으로 판단됩니다. 향후 정부의 지속적인 부동산 규제 정책과 코로나로 인한 공사 발주 지연 등으로 국내외 건설 경기 둔화 압력이 높은 점 등은 향후 CBSI 추이에도 부정적인 영향을 미칠 가능성이 존재합니다.

[종합 CBSI 추이]

cbsi

자료: 한국건설산업연구원(2020.4)

현재 저조한 CBSI지수 추이와는 별도로, 국내 가계부채 증가세 심화와 정부의 추가적인 부동산 규제 가능성 등 건설경기 회복이 둔화될 요인들이 상존해 있습니다. 이렇듯 건설경기 회복의 둔화 가능성 및 경기등락은 당사의 영업환경에 악영향을 미칠 수 있습니다. 국내외 경기 침체 가능성 및 글로벌 금융환경의 불확실성이 높아지는 상황에서 건설경기 침체로 인한 CBSI지수의 등락이 반복될 수 있으므로 투자자께서는 CBSI지수 및 건설산업 전반에 걸친 변동사항에 유의하시기 바랍니다.

[1-라.
미분양 물량 및 수급불균형 관련 리스
크
]

라. 정부의 주택시장 부양정책에 따라 미분양 주택은
2015년 하반기 주택공급물량의 증가와 2016년부터 시행된 여신심사 선진화 가이드라인의 적용 등으로 인하여 2015년 12월말 기준 6.1만호, 2016년 12월말 기준 5.6만호, 2017년 12월말 기준 5.7만호를 기록하였습니다.
2018년 12월말 기준 5.8만호의 미분양물량이 2019년 12월말 4.8만호로 감소하는 모습을 보이는 등 2017년 이후 미분양 물량 증가폭은 점차 축소 기조를 보이고 있습니다. 국내 경제의 저성장 기조에 따른 수요기반의 불안요인과 지방 지역 및 민간 부문의 미분양 물량이 증가하는 상황 등 국내 주택경기 회복세 둔화에 대한 우려가 존재하고 있습니다.
미분양 및 준공 후 미분양 규모의 증가는 건설사들의 재무구조 악화 및 수익성 감소를 야기하는 등 건설업 전반에 큰 부담으로 작용하는 점을 투자자들께서는 유의하시기 바랍니다.

2000년대 초반의 호황기를 거쳐 2007년 분양가 상한제를 피하기 위해 급증한 주택분양 물량이 금융환경 등 거시경제 악화 등과 맞물려 미분양물량이 크게 증가하였으며, 건설업체의 공사비 회수 지연 및 유동성 경색 등으로 인한 재무건전성의 악화 및 신규 사업 축소 등의 결과를 초래하여 건설경기 침체를 장기화 시키는 주요 원인으로작용하고 있습니다. 주택건설 비중이 높은 업체들의 경우 미분양 증가로 자금회수가 지연되면서 매출채권 및 재고자산 회전일이 증가하였으며, 사업환경 저하에 따른 예정 사업의 착공 지연으로 사업관련 대여금이 증가하는 등 전반적인 영업현금흐름이 저하되는 모습을 보여왔습니다. 이에 정부는 미분양 문제를 해결하기 위하여, 다양한부동산 종합대책 등의 발표를 통하여 미분양률을 감소시키려 노력해왔습니다.

미분양 주택잔고로 인한 문제는 건설산업 전반에 만연한 가장 큰 위험요인이라 할 수 있습니다. 미분양 적체 현상은 단순히 신규 수요 감소 문제가 아니라, 입주율 저조, 신규사업 축소 등으로 연계될 경우 현금흐름을 급격하게 악화시킬 개연성이 높기 때문입니다. 국내 미분양주택은 2008년말 기준으로 165,599호였으나, 정부의 지속적인 지원정책 및 경기 회복에 대한 기대감 등의 영향으로 지방 미분양 문제가 점차 해소되는 모습을 보여 2014년말 40,379호까지 감소하였습니다. 이후 저금리 기조의 지속 등에 힘입어 미분양 주택은 2015년 4월말 28,093호까지 감소하였으나 2015년 하반기 주택공급물량의 증가와 2016년부터 시행된 여신심사 선진화 가이드라인의 적용 등으로 인하여 2015년 12월말 기준 61,512호, 2016년 12월말 기준 56,413호, 2017년 12월말 기준 57,330호, 2018년 12월말 기준 58,838호로 지속적으로 증가하는 모습을 보이다가 2019년 12월말 기준으로는 47,797호로 감소하였습니다.

또한, 건설업체의 직접적인 현금흐름 악화요인으로 작용하는 준공 후 미분양 물량은 2009년을 고점으로 하락세를 보이다 2016년 소폭의 증가세를 보였습니다. 2016년 8월 이후 준공 후 미분양 물량은 다시 감소세를 보이기 시작하였으나 2017년 말부터 다시금 증가세를 보이기 시작하며 2018년 12월 16,738호로 2017년 12월 11,720호 대비 5,018호 증가하였습니다. 이후 준공 후 미분양 물량이 추가로 증가하여 2019년 12월말 기준 18,065호를 기록하였습니다. 이러한 준공 후 미분양의 경우 공사비에 대한 금융비용까지 추가로 발생하므로 건설업체의 직접적인 현금흐름 악화요인으로 작용할 수 있습니다. 최근 총 미분양 주택 물량이 전년 대비 감소하기는 하였으나, 건설사에 부담이 큰 준공후 미분양 물량이 증가한 점에는 유의할 필요가 있습니다.

한편, 지역별로 수도권 지역의 미분양 물량은 2015년 12월말 기준 30,637호로 전년 대비 큰폭으로 증가하였으나, 2016년 이후 감소세를 보이며 2017년말 기준 10,387호로 2016년말 16,689호 대비 크게 감소하였으며, 2018년 12월말 기준 6,319호로 2017년말 대비 4,068호 감소하며 지속적인 감소세를 보였습니다. 2019년에도 2018년과 유사한 흐름이 이어지면서 수도권 미분양 물량은 6,202호로 전년말 대비 소폭 감소하였습니다. 지방 미분양 물량의 경우 2008년말 기준 138,671호를 기록한 이래로 크게 감소한 수치를 나타냈으나, 2015년말 30,875호, 2016년말 39,724호, 2017년말 46,943호, 2018년 12월말 52,519호로 지속적인 증가세를 나타내다가 2019년 말 41,595호로 전년대비 증가 추세가 일시적으로 감소한 모습을 보이고 있습니다.

[ 미분양주택 추이 ]

(단위 : 호)

구 분
'12년 12월
'13년 12월
'14년 12월
'15년 12월
'16년 12월
'17년 12월
'18년 12월
'19년 12월

미분양주택
74,835
61,091
40,379
61,512
56,413
57,330
58,838
47,797

준공후 미분양
28,778
21,751
16,267
10,518
10,011
11,720
16,738
18,065

수도권 미분양
32,547
33,192
19,814
30,637
16,689
10,387
6,319
6,202

지방 미분양
42,288
27,899
20,565
30,875
39,724
46,943
52,519
41,595

자료: 국토교통부 통계누리

국내 경제의 저성장 기조, 가계대출의 급격한 증가에 따른 내수 위축 및 소비심리 저하, 주택담보대출 금리인상, 3인 이상 가구 수 감소 등 수요기반의 불안요인과 정부의 부동산 정책 등으로 인해 향후 미분양 물량이 증가하는 상황이 발생할 수 있으며, 이 경우 국내 주택경기의 하락과 함께 당사를 비롯한 건설사의 경영환경 및 재무안정성에 부담요인으로 작용할 수 있습니다.

또한, 미분양이 장기간 지속될 경우 공사비에 대한 금융비용 증가로 사업비 부담이 증가하여 건설사의 현금흐름 지표 개선이 지연될 수 있으며, 상기의 미분양주택이 향후 준공 후 미분양의 증가로 이어질 경우 입주지연 및 잔금지급 지연 등 사업 관련 현금흐름을 악화 시킬 가능성이 존재 합니다. 이는 건설사들의 공사 미수금 증가 및 PF 지급보증에 따른 우발채무 현실화 등으로 이어져 건설사들의 재무구조 악화 및 수익성 감소로 이어질 수 있음을 투자자분들께서는 유의하시기 바랍니다.

[1-마.
건설수주 관련 위험]

마. 2015년 국내 건설수주 규모는 전년대비 47.0% 증가한 157조 9,836억원을 기록하며, 기록적인 증가율을 보였습니다. 2015년은 공공부문에서 공기업과 지자체 및 공공단체의 발주증가에 힘입어 수주액이 증가하였으며, 민간부문 역시 신규주택과 재건축 경기가 살아나면서 수주 규모가 증가세로 전환되었습니다. 2016년 역시 전년 대비 4.4%의 증가율을 보이며 수주 규모 상승 추세를 이어갔으나,
2017년 건설 수주액은 전년 대비 2.6% 감소하였고 2018년에는 전년동기 대비 3.7% 감소하였으나, 2019년 전년동기 대비 7.4% 증가하는 등 최근 2개년간 감소 추세가 일단락 되는 양상을 보이고 있습니다. 다만, 건설 수주액 증가에도 불구하고 건설업종 선행지표인 건축허가면적의 감소추세를 지속하고 있으며 이 중 주거용 건축허가 면적의 감소 추세가 두드러지는 점 등 감안 시 향후 건설수주에 부정적인 영향을 미칠 가능성을 배제할 수 없습니다. 이와 같이
주택경기 둔화에 따른 민간 및 토목 발주 물량 감소와 정부 SOC 감소에 따른 공공부문 발주물량 감소로 인해 향후 건설수주 감소세가 확대될 경우 당사를 비롯한 건설업체 수익성에 부정적인 영향을 미칠 가능성이 존재합니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

국내 건설수주 규모는 2008년 이후 2013년까지 감소 추세를 지속하다가 2014년 증가 추세로 다시 전환되었습니다. 공공수주의 경우 2009년까지 정부 주도하에 4대강 사업 등의 대규모 발주가 이루어져 발주량이 증가세에 있었으나, 2010년부터는 대규모 건설투자정책의 부재로 발주량이 감소하였습니다. 2013년에는 정부 SOC 예산 증가로 공공부문 수주액이 전년대비 6.1% 상승하였으나, 민간수주는 미분양주택문제, 재건축 및 재개발 공사물량 감소로 인하여 수주액이 2005년도 이후 최저치인 55조 1,367억원을 기록하였습니다.

하지만 2014년 국내 건설수주 규모는 전년대비 17.7% 증가한 107조 4,664억원을 기록하며, 6년만에 증가세로 전환되었습니다. 공공부문에서 공기업과 지자체 및 공공단체의 발주증가에 힘입어 수주액이 증가하였으며, 민간부문 역시 신규주택과 재건축 경기가 살아나면서 수주 규모가 증가세로 전환되었습니다. 또한, 2015년 건설경기의 회복세가 확장되며 전체 국내 건설 수주액은 157조 9,836억원을 기록하며 전년대비 47% 만큼 대폭 상승하였습니다. 특히, 민간부문의 발주금액이 2014년 66조 7,361억원에서 2015년 113조 2,507억원으로 크게 늘어나며, 국내 건설 경기 회복세의 큰 역할을 담당하였습니다. 이러한 민간수주액이 급증한 이유는 1,000억원 이상의 대형 공사가 크게 증가하여 역대 최대 수주 실적을 기록하였기 때문인 것으로 판단됩니다. 2016년의 경우 토목 수주 규모가 38조 1,959억원으로 전년 대비 16%의 감소를 보였으나, 일반 건축 부문에서 12.6% 상승하는 모습을 보이며 2015년 대비 건설수주 규모는 4.4% 증가하였습니다. 그러나, 2017년 건설 수주액은 전년 대비 2.6% 감소하며 감소세로 전환되는 모습을 보였습니다. 2017년 토목 수주액의 경우 공공부문 및 민간부문에서 모두 증가하여 42조 1,118억원을 기록, 전년 대비 10.3% 증가하였으나, 공공부문에서 재개발이 큰 폭으로 하락하였고 민간부문에서 신규주택의 부진과 상업용 건물의 수주감소의 영향으로 일반 건축 부문은 6.5% 감소한 118조 4,165억원을 기록하였습니다.

[ 국내 건설 수주액 추이 ]

(단위 : 억원, %)

연 도
전체
발주부문별
공종별(토목/건축)

합계
증감률
공공
증감률
민간
증감률
토목
증감률
건축
증감률

2008년
1,200,851
-6.1
418,488
12.8
782,363
-13.9
412,579
14.0
788,272
-14.1

2009년
1,187,142
-1.1
584,875
39.8
602,267
-23.0
541,485
31.2
645,657
-18.1

2010년
1,032,298
-13.0
382,368
-34.6
649,930
7.9
413,807
-23.6
618,492
-4.2

2011년
1,107,010
7.2
366,248
-4.2
740,762
14.0
388,097
-6.2
718,913
16.2

2012년
1,015,061
-8.3
340,776
-7.0
674,284
-9.0
356,831
-8.1
658,230
-8.4

2013년
913,069
-10.1
361,702
6.1
551,367
-18.2
299,039
-16.2
614,030
-6.7

2014년
1,074,664
17.7
407,306
12.6
667,361
21.0
327,297
9.5
747,367
21.7

2015년
1,579,836
47.0
447,329
9.8
1,132,507
69.6
454,904
39.0
1,124,932
50.5

2016년
1,648,757
4.4
474,106
5.9
1,174,651
3.7
381,959
-16.0
1,266,798
12.6

2017년
1,605,282
-2.6
472,037
-0.4
1,133,246
-3.5
421,118
10.3
1,184,165
-6.5

2018년
1,545,277
-3.7
423,447
-10.3
1,121,832
-1.0
463,918
10.2
1,081,360
-8.7

2019년
1,660,352
7.4
480,692
13.5
1,179,661
5.5
494,811
6.7
1,165,542
7.8

자료: 대한건설협회 주요건설통계 (2019.12월)

2018년 국내건설공사 수주액은 154조 5,277억원으로 전년 대비 3.7% 감소하였으며, 발주처별 수주액은 공공 42조 3,447억원, 민간 112조 1,832억원으로 각각 전년 대비 10.3%, 1.0% 감소하였습니다. 2018년 중 민간 발전소 수주 증가 영향으로 토목 수주의 경우 전년대비 10.2% 증가한 반면 정부의 부동산 규제 지속으로 인해 민간 신규 주택 수주감소, 정부의 SOC 예산 감축에 따른 공공부문 발주 감소로 전체 건축부문 수주는 전년대비 8.7% 감소하였습니다. 2019년 기준 총 수주액은 약 166조원으로 전년동기 대비 7.4% 증가하였으며, 발주부문별로 공공 부문의 발주가 전년대비 13.5%, 민간 부문의 발주가 전년대비 5.5% 증가하였으며, 공종 부문별로도 토목과 건축이 각각 전년대비 6.7%, 7.8%로 증가하였습니다. 

건설 수주액 증가에도 불구하고 최근 건축허가 면적의 경우 가파른 감소세를 나타내고 있어 향후 건설수주에 있어서 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 2019년 연간 기준 건축허가 총면적은 144,291천제곱미터로 전년 동기 대비 10.4% 감소하였으며, 특히 주거용의 경우 전년동기 대비 19.3% 감소하는 등 큰 폭의 하락을 보였습니다.

[건축허가 면적 추이]

(단위: 천㎡,%)

연도

총면적

증감율

용도별

주거용

증감

상업용

증감

공업용

증감

기타

증감

2010

125,447

19.3

51,464

22.8

26,617

9.1

15,484

34.2

31,882

16.9

2011

137,868

9.9

56,557

9.9

34,002

27.7

16,499

6.6

30,810

-3.4

2012

137,142

-0.5

59,256

4.8

32,334

-4.9

15,940

-3.4

29,612

-3.9

2013

127,066

-7.3

50,238

-15.2

33,719

4.3

16,093

1.0

27,016

-8.8

2014

141,347

11.2

60,935

21.3

37,420

11.0

15,655

-2.7

27,337

1.2

2015

189,840

34.3

85,520

40.3

52,449

40.2

16,709

6.7

35,162

28.6

2016

178,955

-5.7

78,420

-8.3

48,144

-8.2

17,443

4.4

34,948

-0.6

2017

171,875

-4.0

70,255

-10.4

48,226

-0.2

16,377

-6.1

37,017

5.9

2018
160,964
-6.3
57,325
-18.4
44,755
-7.2
16,247
-0.8
42,638
15.2

2019
144,291
-10.4
46,244
-19.3
38,260
-14.5
16,371
0.8
43,419
1.8

자료: 대한건설협회 주요건설통계 (2019.12월)

주택경기는 장기간 침체에 따른 실질 가격 하락과 수도권 공급감소라는 근본적인 요인과 더불어 저금리 지속과 정부의 부동산 활성화 정책에 기인하여 2015년 전후로 호황을 보이기도 하였으나, 현재 미국의 기준금리 인상 시점에 대한 불확실성 및 가계부채에 대한 우려가 표면화되고 있으며, 부동산시장의 불확실성 확대로 인하여 최근 감소세로 전환하였습니다. 이는 향후 신규 주택의 공급과잉을 야기시킬 가능성이 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

한편 공공부문 건설수주는 국토교통 예산 및 SOC 예산에 큰 영향을 받습니다. 국토교통부는 2018년 초 국토교통 예산을 2017년 20.2조원 대비 3.1조원 감소한 17.1조원으로 편성(15.0%)하였으나 수자원 예산 환경부 이체로 6,824억원이 조정되어 최종적인 예산은 16.4조원을 기록하였습니다. 국토교통부 예산은 2010년 21.3조원에서 2012년 20조원까지 감소한 뒤, 2015년 22.5조원까지 늘어났으나 2016년부터 매년 감소하는 추세를 보이다가 2019년 17.6조원으로 전년 대비 1.2조원 증가하였습니다. 2020년 역시 전년에 이어 20.5조원으로 2.9조원 증가하며 3개년만에 20조원 상회하는 예산이 편성되었습니다.

예산 가운데 도로ㆍ철도ㆍ항공ㆍ수자원 등 SOC 예산은 2017년 18.1조원에서 2018년 15.2조원, 2019년에는 15.8조원으로 과거 2개년간 크게 감소 편성되었으나 금번 2020년 예산에서 18.7조원이 편성되며 전년대비 2.9조원 증가하였습니다. 과거 2개년간 SOC 예산은 정부의 정책과제(5년간 178조원) 실행에 필요한 재원마련 및 기반시설 축적으로 2017년 대비 감축되었으나, 2020년 SOC 예산은 노후 SOC 유지보수, 대도시권 교통난 해소, 국토 균형발전을 위한 교통, 물류망 확충 등에 비중을 확대함에 따라 편성된 예산이 전년대비 2.9조원 증가하였습니다.

[ 국토교통부 예산 추이 ]

(단위: 조원)

구분
2010년
2011년
2012년
2013년
2014년
2015년
2016년
2017년
2018년
2019년
2020년

본예산
추경(+)
본예산
추경(+)

계
21.3
20.9
20.0
21.0
1.0
20.9
22.5
1.3
21.9
20.1
16.4(*)
17.6
20.5

SOC
21.1
20.6
19.7
20.8
0.9
20.6
21.7
1.3
20.7
18.1
15.2
15.8
18.7

주택,주거급여
0.2
0.3
0.3
0.2
0.1
0.3
0.8
0.0
1.2
2.0
1.2
1.8
1.7

자료: 국토교통부
(*) 당초 본예산은 17.1조원이었으나, 수자원 예산 환경부 이체(6,824억원)로 최종 16.4조원으로 조정되었습니다.

[ 2020년 국토교통부 부문별 예산]

(단위: 억원)

부문
2019년 예산
2020년 예산
증 감

증감액
증감률

합계
175,741
204,963
29,222
16.6

SOC
소계
157,634
187,172
29,538
18.7

도로
57,842
69,166
11,324
19.6

철도, 도시철도
55,163
69,474
14,311
25.9

항공ㆍ공항
1,561
2,691
1,130
72.4

물류등기타
14,429
19,450
5,021
34.8

수자원
10,910
5,531
-5,379
-49.3

지역및도시
14,658
17,757
3,099
21.1

산업단지
3,071
3,103
32
1.0

사회
복지
소계
18,107
17,791
-316
-1.7

주택
16,729
16,305
-424
-2.5

주거급여
1,378
1,486
108
7.8

자료: 국토교통부

SOC에 대한 재정투자는 고용, 생산 유발효과 등 경제적 파급효과가 크고 기업생산 활동에 필요한 인프라를 제공함으로써 국가경쟁력 강화와 지역경제 개발을 가능하게 하는 중요한 요소 중 하나이나, 재정 건전성 유지 및 복지 등 의무지출 소요의 증가라는 재정 여건 하에서 SOC 투자는 지속적인 투자 확대를 기대하기는 어려울 것으로 예상됩니다. 그럼에도 불구하고 정부의 SOC 계속사업에 대한 지원의지는 향후 당사를 비롯한 건설업체들에 긍정적인 영향을 미칠 수 있을 것으로 예상되나, 현재로서는 그 영향을 예측하기 어려우니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[1-바.
해외수주 관련 위험]

바. 2009년 이후 국내 건설업체의 해외수주액은 역대 최고치를 기록하며 2010년에서 2014년에 이르기까지 지속적으로 500억 달러 이상의 수주실적을 달성한 바 있습니다.
이후 중동지역과 플랜트부문에 집중되어 있던 국내 건설업체의 해외수주는 저유가 기조의 지속과 해외 수주경쟁 심화로 인하여 수주금액 증가세의 둔화 및 감소가 나타나며 2019년 말 기준 약 223.3억 달러(전년동기대비 30.5% 감소)를 기록하였습니다. 국내 건설업체들은 해외수주 지역을 다변화 하기 위하여 노력하고 있으나,
저유가 기조로 발주처 재정부족 등으로 중동지역 발주취소 및 지연이 발생했으며, 최근에는 Local/중국업체들의 성장, 선진사들의 시장다변화 등으로 가격경쟁이 심화되고 있어 진출에 어려움이 존재하고 있는 것으로 파악됩니다. 이와 같이 국내 건설업체들의 해외 수주물량에 대한 양적, 질적 성장, 진출 지역의 다변화 등에 어려움이 존재하며, 이는 당사 및 국내 건설기업들의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수도 있음을 투자자 여러분께서는 유의하여 주시기 바랍니다

전체 해외수주액은 세계 경기 침체의 영향으로 2009년 상반기 급감하였으나, 2009년 2분기부터 유가가 회복되자 중동 플랜트 발주 또한 본격화되면서 국내 건설 업체들의 해외수주도 회복세를 보였습니다. 특히 2009년 말 수주한 186억달러 규모의 UAE 원전 실적이 2010년에 반영되면서 2010년 해외수주액은 총 715.8억 달러에 달하는 등 최대의 호황을 기록했습니다. 또한 2011년 들어 북아프리카 지역의 내전 및 민주화 시위, 유럽발 재정위기 등 대외적인 불안 요소에도 불구하고 591.4억달러에 달하는 해외수주를 기록했으며, 2012년에는 전년 대비 약 10%증가한 648.8억달러의 신규수주를 기록하는 등 호조세를 지속하였고, 2014년에는 중동지역과 유럽에서의 계약금액 증가로 해외건설 수주금액은 2013년 대비 소폭 증가했으나, 2014년말부터 이어진 저유가 기조, 유럽의 경기회복 둔화 등으로 2015년 누적 해외수주 계약 금액은 2014년 대비 약 30.1% 감소하였습니다. 2016년 12월말 기준 해외수주액은 전년 대비 약 38% 이상 감소한 281.9억달러로, 특히 석유수출국가 중심인 중동지역에서 수주액이 2015년 165.3억 달러에서 2016년 106.9억 달러로 대폭 줄어들었으며, 이는 미국발 금리 인상 우려, 미국 트럼프 정부 출범에 따른 중동 정세의 불확실성, 중국 성장률 정체 등의 부정적 요소 및 중국의 저가 수주로 인한 가격 경쟁력 상실 등에 기인하였습니다. 또한, 상대적으로 국내 건설경기가 2014년 이후 수주액 및 평균수주액 부분에서 호조세를 보여 상대적으로 국내 건설에 집중된 것도 해외수주액 감소의 원인입니다. 2017년에는 글로벌 경기 회복에 따른 발주물량 확대에 힘입어 중동지역 수주액이 145.8억 달러로 2016년 대비 36.4% 상승하였으나, 기타 지역에서의 수주가 소폭 감소하며 전체 수주액은 2016년과 비슷한 수준인 290.1억 달러를 기록하였습니다.

2018년의 경우 저유가 영향으로 석유 플랜트 매출이 줄어들며 중동지역 건설 수주액이 감소했지만 기타 지역의 수주액이 늘어나며 전년 대비 11% 증가한 321.2억 달러를 기록했습니다. 

한
편
,
해외건설협회에 따르면 2019년 12월말 기준 해외건설수주액은 223.3억 달러를 기록하며 전년대비 30.5% 급감하였으며 2018년 해외건설 최대 수주지역인 중동에서의 수주 부진이 장기화된 영향입니다. 

해외 수주를 공종별로 살펴보면, 대형 정유공장 및 발전소 공사 등의 플랜트 수주가 이어져 전체 수주금액 대비 플랜트 수주가 차지하던 비중이 80%를 상회하였던 2010년도와 비교하였을 때, 2019년 전체 수주 금액에서 플랜트 부문이 차지하는 비중은 약 48.6%로 비중이 크게 하락했지만, 그럼에도 불구하고, 여전히 개별 공종 중 가장 큰 부분을 차지하고 있습니다. 2017년 중 OPEC 감산합의와 미국 원유재고 감소로 유가가 상승세를 보이며, 전년동기 대비 50.3% 가량 크게 증가하였습니다. 2018년말 기준 플랜트 부문은 183.8억 달러를 기록하며 전년대비 소폭 감소하였으나 토목 및 건축 부문이 큰 폭으로 증가하며 전체 해외 건설 수주액은 약 11% 증가하였습니다. 다만, 2019년 들어서며 중동의 재정 및 경쟁심화 등의 원인으로 플랜트 부문의 해외 수주액이 108.7억 달러를 기록하는 등 전년대비 40.8% 급감하며 2019년 전체 해외건설 수주 총액 감소의 주요 원인으로 작용하였습니다. 

[국내 건설업체 해외건설수주 금액]

(단위 : 억USD, %)

구 분
2007
2008
2009
2010
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019

합계
397.9
476.4
491.5
715.8
591.4
648.8
652.1
660.1
461.4
281.9
290.1
321.2
223.3

(증감율,%)
142
20
3
46
-17
10
1
1
-30
-39
3
11
-30.5

토목
52.3
95.1
60.2
41.2
57.6
88
181.3
56.6
85.0
64.4
51.4
71.6
45.4

건축
82
89.6
62.7
77.2
79.4
143.2
54.5
49.3
71.1
53.3
24.1
53.8
49.1

플랜트
252.4
268.7
354.2
572.9
433.2
395.5
396.5
517.2
264.9
132.5
199.1
183.8
108.7

전기/통신
7.3
13.5
7.8
12.3
10.1
13.9
10
15.9
10.3
14.8
7.1
3.8
7.3

용역
3.8
9.5
6.6
12.2
11.1
8.2
9.8
21.1
30.0
16.9
8.4
8.2
12.7

자료: 해외건설종합정보서비스 연도별 현황(2019.12)
주) 증감율은 전년대비 증감율임

[지역별 해외건설 수주 현황]

(단위 : 억USD, %)

구분
'14.1.1∼'14.12.31
'15.1.1∼'15.12.31
'16.1.1 ~ '16.12.31
'17.1.1 ~ '17.12.31
'18.1.1 ~ '18.12.31
'19.1.1 ~ '19.12.31

기간금액
비중
기간금액
비중
기간금액
비중
기간금액
비중
기간금액
비중
기간금액
비중

합계
660.1
100.0
461.4
100.0

281.9

100.0
290.1
100.0
321.2
100
223.3
100

중동
313.5
47.5
165.3
35.8

106.9

37.9
145.8
50.3
92
28.7
47.6
21.3

아시아
159.2
24.1
197.2
42.7

126.7

44.9
124.9
43.1
162.1
50.5
125.4
56.2

북미.태평양
30.4
4.6
36.5
7.9

13.8

4.9
5.6
1.9
10.4
3.2
5.7
2.5

유럽
67.5
10.2
9.6
2.1

6.0

2.1
3.2
1.1
37.1
11.6
24.7
11.1

아프리카
22.0
3.3
7.5
1.6

12.3

4.4
7
2.4
12.2
3.8
17.1
7.7

중남미
67.5
10.2
45.3
9.8

16.2

5.7
3.6
1.2
7.3
2.3
2.8
1.3

자료: 해외건설종합정보서비스 연도별 현황(2019.12)

해외건설 수주가 호조세를 보였던 원인은 2008년 원유가격 상승 등으로 증가한 중동지역 국가의 오일머니가 해당 지역의 발전 등 대형 플랜트 설비 투자로 이어지면서 국내 건설업체의 해외수주금액의 증가세에 원동력으로 작용했기 때문입니다. 또한 이를 바탕으로 국내업체의 플랜트 건설 경쟁력이 강화되면서 아시아 개발도상국 및 중남미 지역 등의 수요가 발생했습니다. 하지만, 2009년 하반기부터 2011년까지 해외건설 저가수주 경쟁이 치열하게 전개되어 2013년부터 2015년에 이르기까지 일부 건설사의 대규모 손실 인식이 발생하는 등 해외건설에 대한 리스크가 대두되기도 했습니다.

또한 2014년 하반기 이후부터 지속되고 있는 유가하락 등에 의하여 중동지역 발주처들의 사업환경이 악화되어 공기를 지연시키거나 사업일정의 취소가 발생하였으며, 발주규모 역시 축소되면서 해외 수주물량 증가세의 둔화 및 수주물량 절대 규모가 감소 하였습니다. 또한 지속되는 저유가 기조로 인하여, 국내 건설 기업들의 주요 해외 발주처였던 중동 국가들의 재정 악화는 발주처 협상력 저하 등 부정적인 사업 여건을 초래하였으며, 발주물량의 양적, 질적 감소가 이루어졌습니다. 

한편, 국내 건설업체들은 해외수주 지역을 다변화 하기 위하여 노력하고 있으나 중국 건설 기업들의 저가 수주로 인한 가격경쟁력 열위, 중국정부의 아프리카 국가들을 대상으로 한 경제 개발 원조 제공에 따른 경쟁우위 확보 등으로 인하여 진출에 어려움이 있는 것으로 판단됩니다. 또한, 2017년 기준 해외 수주액의 약 93% 수준인 270억 달러 이상이 중동과 아시아 지역에서 발생하였으며 전년 대비 약 17% 상승한 것으로 나타나 해외 수주의 지역 편중 현상이 심화되었음을 알 수 있습니다. 2018년 역시 신규 수주액 321억 1,566만 달러 중 254억 1,222만 달러(79.1%)를 중동과 아시아 지역에서 얻어내며 중동과 아시아 지역에 편중되어 있으나, 2017년 중동과 아시아 지역의 수주 비중 약 93.3% 대비 의존도가 낮아졌습니다. 이는 2018년 중동의 수주액이 92억 448만 달러로 2017년 대비 부진한 가운데 아시아와 중남미, 태평양ㆍ북미, 유럽의 수주액은 약 1.6배 증가함에 따른 것입니다. 2019년 기준 해외수주의 지역별 현황에서도 중동 및 아시아 지역이 차지하는 비중이 약 77.5% 수준으로 가장 크게 나타나고 있으나, 두 지역에서 발생한 수주규모는 약 173.0억달러로 전년동기 대비 31.9% 가량 감소하였습니다. 지역별 다변화 노력의 일환으로 2019년 북미, 유럽 및 아프라키 지역으로부터의 공사수주 규모가 과거대비 증가하고 있으나 여전히 합산 수주 규모가 2019년 기준 47.5억 달러로 전체 수주규모 대비 21.2%에 불과한 상황입니다.

이처럼, 국내 건설업체들은 해외수주 지역을 다변화 하기 위하여 노력하고 있으나, 저유가 기조로 발주처 재정부족 등으로 중동지역 발주취소 및 지연이 발생했으며, 최근에는 Local/중국업체들의 성장, 선진사들의 시장다변화 등으로 가격경쟁이 심화되고 있어 진출에 어려움이 존재하고 있는 것으로 파악됩니다.

또
한, 해외
수주공사는
국내공사
에 비해 공사기간이 장기간 소요되는 경우가 많은 경향이 있습니다. 이에 따라 예상치 못한 원자재 가격의 급등, 기초설계 변경에 따른 자재 교체 등 공사 초기에 예상했던 매출원가를 상회하는 경우가 발생하여 수익성이 악화되는 경우가 존재합니다. 또한, 국내 건설사들의 해외수주 중 큰비중을 차지하고 있는 중동지역의 정치적 분쟁에 따라 공사가 지연되는 경우 역시 건설사의 수익성을 악화시키는 주 요인 중 하나입니다. 또한, 발주처의 재정부족 등으로
계약자산(미청구공사)으
로 계상했던 금액을 회수하지 못하는 등의 위험요소가 존재합니다.

 이와 같이 당사를 비롯한 국내 건설업체들의 해외 수주물량에 대한 양적, 질적 성장, 진출 지역의 다변화 등에 어려움이 존재하며, 이는 당사 및 국내 건설기업들의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수도 있음을 투자자 여러분께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

[1-사.
정책 및 규제 관련 영업환경 위
험
]

사.

건설업은 국내 경제 전반에 미치는 영향이 큰 기간산업으로 정부의 엄격한 규제
를 받습니다. 정부는 국내 경기 변동 및 대외 환경 변화에 따라 국내 부동산
및 건설업 관련 정책 방향을 결정해 왔습니다.
2017년 정부 주도하의 안정적인 주택 시장 관리를 목표로 6.19 대책에 이어 8.2 부동산 규제 강화정책이 발표되었으며, 2018년 추진한 8.27, 9.13 부동산 대책, 2019년 8.12, 10.01, 12.16과 최근 시행된 2020년 02.20 부동산 대책 등 새로운 정부 정책이 부동산경기 및 건설사들의 실적에 미치는 영향
을 현재로서 정확히 판단하기 어렵습니다. 이러한
정부 정책은 건설 및 부동산 경기에 영향을 미쳐 건설회사의 매출 및 영업환경에 변동을 가져오는 요소가 될 수 있으니 투자자들께서는 이점 유의
하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

건설업은 국민생활의 기본인 주택의 건설에서부터 도로, 항만, 산업시설, 국토개발, 국제적 개발사업에 이르기까지 광범위한 고정자산과 사회간접자본시설 형성을 생산 대상으로 하는 산업적 특성을 가지고 있습니다. 건설업은 우리경제의 성장을 뒷받침하는 보완적 산업이며, 타산업에 비해 생산과 고용, 부가가치 창출면에서 유발 효과가 크기 때문에 국내 경기를 선도해 온 전략적 산업이라 할 수 있습니다. 또한 기본적으로 수주산업이고 타산업의 경제활동 수준 및 기업설비투자, 가계의 주택 구매력 등건설수요에 의해 생산 활동이 파생되는 특성으로 인해 실물 경기에 크게 의존하고 있으며, 물가, 실업 등 거시적 경제지표에 큰 영향을 받게 됩니다. 이외에도 건설업은 정부에 의한 국내 경기 조절의 주요 수단으로 활용되기 때문에 부동산 가격 및 관련 법규, 정부규제 등 타산업에 비해 관련 규제 법령이 많은 편입니다.

일반적으로 부동산 관련 정책 변화가 건설경기에 영향을 미칠 때까지 일정 기간이 소요되기 때문에 정부의 부동산 정책이 부동산 가격 및 건설경기에 미치는 파급효과는 예측하기가 어렵지만, 부동산 시장에서 정부 정책은 가장 중요한 변수 중 하나라고 할 수 있습니다. 최근 정부는 02.20 부동산 대책(2020년 02월 20일)과 12.16 주택시장 안정화 방안(2019년 12월 16일)을 발표하며 주택 가격의 하향 안정화를 유도하고 있어 이에 주목할 필요가 있습니다. 02.20 부동산 대책 및 12.16 주택시장 안정화 방안의 주요 내용은 아래와 같습니다.

[2020.02.20 조정대상지역에 대한 대출, 청약 규제 강화]

구분
주요 내용

추가 조정지역 지정

- 수원시 영통구, 권선구, 장안구, 안양시 만안구 및 의왕시 신규 포함

조정지역 대출규제
- 조정지역 대출 규제 강화로 LTV 비율이 60%에서 50%로 축소, 9억 초과분은 30% 적용

자료 : 국토교통부

[2019.12.16 '주택시장 안정화 방안']

대분류
소분류
상세내역
추진일정

투기적 대출수요
규제 강화
투기지역·투기과열지구
주택담보대출 관리 강화
① 시가 9억원 초과 주택 담보대출 LTV 강화
19.12.23

② 초고가아파트 주담대 금지
19.12.17

③ DSR 관리 강화
19.12.23

④ 주택담보대출의 실수요 요건 강화
19.12.23

⑤ 주택구입목적 사업자대출에 대한 관리 강화
19.12.23

⑥ 주택임대업 개인사업자에 대한 RTI 강화
19.12.23

⑦ 상호금융권 주담대 현황 모니터링 등
19.하반기

전세대출을 이용한 갭투자
방지
① 사적보증의 전세대출보증 규제 강화
20.1월

② 전세자금대출 후 신규주택 매입 제한
20.1월

주택 보유부담 강화및 양도소득세
제도 보완
공정과세 원칙에 부합하는
주택 보유부담 강화
① 종합부동산세 관련
20.상반기 (20년 납부분 부터 적용)

② 공시가격 현실화 및 형평성 제고
20.상반기

실수요자 중심의 양도소득세
제도 보완
① 양도소득세 강화

- 1세대 1주택자 장특공제에 거주기간 요건 추가
20.상반기 (21.1.1 양도분 부터 적용)

- 일시적 2주택 양도세 비과세 요건에 전입요건 추가 등
20.상반기 (19.12.17 취득분부터 적용)

- 임대등록주택에 대한 양도세 비과세 요건에 거주요건 추가
20.상반기 (19.12.17 신규 등록분부터 적용)

- 분양권도 주택수 포함
20.상반기 (21.1.1 양도분 부터 적용)

- 단기보유 양도세 차등 적용
20.상반기 (21.1.1 양도분 부터 적용)

- 조정대상지역 내 다주택자 한시적 양도세 중과 배제
20.상반기 (19.12.17 ∼ 20.6.30 중 양도분에 적용)

투명하고 공정한
거래 질서 확립
① 민간택지 분양가상한제 적용 지역 확대
(적용시점) 19.12.17

② 시장 거래 질서 조사체계 강화

- 고가주택 자금출처 전수 분석 및 법인 탈루혐의 정밀검증
19.하반기

- 실거래 조사 및 정비사업 합동점검 상시화
20.2월

- 자금조달계획서 제출대상 확대 및 신고항목 구체화
20.상반기

- 자금조달계획서 증빙자료 제출
20.상반기

③ 공정한 청약 질서 확립
20.상반기

④ 임대등록제도 보완

- 임대등록 시 세제혜택 축소
20.상반기

- 등록 임대사업자 의무 위반 합동점검
20.상반기

- 임대사업자 등록요건 및 사업자 의무 강화
20.상반기

실수요자를 위한
공급 확대
① 서울 도심 내 주택 공급 추진
-

② 수도권 30만호 계획 조속 추진
-

③ 정비사업 추진 지원
-

④ 가로주택정비사업 활성화
20.상반기

⑤ 준공업지역 관련 제도개선
20.상반기

자료 : 국토교통부

상기 조치 중 가장 즉각적인 효과를 가지는 정책은 대출 규제가 될 것으로 예상됩니다. 금번 조치를 통해 정부는 시가 15억원 이상의 초고가 아파트에 대해서는 주택담보대출을 전면 금지하였으며, 시가 15억원 미만 아파트의 경우에도 9억원을 초과하는 구간에 대해서는 LTV를 기존 40%에서 20%로 축소하였습니다. 한편 전세대출 차주가 시가 9억원 초과 주택을 매입하거나 2주택 이상을 보유할 경우 원칙적으로 전세대출을 전액 회수하도록 했습니다.

세제 측면에서는 종합부동산세 세율을 인상(일반 0.1%p ~ 0.3%p, 3주택 이상 및 조정대상 지역 2주택 0.2%p ~ 0.8%p)하여 다주택자 위주로 주택 보유 부담을 늘림으로써 기존 주택 보유 가구의 추가 수요 억제 및 다주택자 보유 매물 출하로 인한 공급 증가 효과가 동시에 나타날 수 있습니다.

[종합부동산세 인상]

과표(대상)
일반
3주택이상 + 조정대상지역 2주택

현행
개정
현행
개정

3억 이하
(1주택 17.6억원 이하
다주택 13.3억원 이하)
0.5%
0.6%
+0.1%p.
0.6%
0.8%
+0.2%p.

3~6억
(1주택 17.6~22.4억원
다주택 13.3~18.1억원)
0.7%
0.8%
+0.1%p.
0.9%
1.2%
+0.3%p.

6~12억
(1주택 22.4~31.9억원
다주택 18.1~27.6억원)
1.0%
1.2%
+0.2%p.
1.3%
1.6%
+0.3%p.

12~50억
(1주택 31.9~92.2억원
다주택 27.6~87.9억원)
1.4%
1.6%
+0.2%p.
1.8%
2.0%
+0.2%p.

50~94억
(1주택 92.2~162.1억원
다주택 87.9~157.8억원)
2.0%
2.2%
+0.2%p.
2.5%
3.0%
+0.5%p.

94억 초과
(1주택 162.1억원 초과
다주택 157.8억원 초과)
2.7%
3.0%
+0.3%p.
3.2%
4.0%
+0.8%p.

자료 : 국토교통부

또한 종합부동산세율 인상과 더불어 공시가격 현실화를 통해 보유세 부담이 추가로 증가할 예정입니다. 12.16 주택시장 안정화 방안 및 잇따라 발표된 "2020년 부동산 가격공시 및 공시가격 신뢰성 제고방안"(12.17)에 따르면 9억원 미만의 공동주택에 대해서는 시세변동분만 공시가격에 반영하나, 공동주택의 시세 구간별 현실화율이 9억∼15억원은 70%, 15억∼30억원은 75%, 30억원 이상은 80% 에 미달하는 경우 현실화율 제고분을 적용하기로 하였습니다(단, 지나친 공시가격 급등이 없도록 현실화율 제고분에 대한 상한 부여).

[공시가격 현실화]

구분
대상
현실화율 제고분
비고

공동
주택
시세 9~15억원
(19년 70% 미만)
(70% - 현실화율)/2 + (시세 - 9억원)/2
목표 현실화율: 70%
현실화율 제고분 상한: 8%p.

시세 15~30억원
(19년 75% 미만)
(75% - 현실화율)/2 + (시세 - 9억원)/2
목표 현실화율: 75%
현실화율 제고분 상한: 10%p.

시세 30억원 이상
(19년 80% 미만)
(80% - 현실화율)/2 + (시세 - 9억원)/2
목표 현실화율: 80%
현실화율 제고분 상한: 12%p.

표준
단독주택
시세 9억원 이상
(19년 55% 미만)
(55% - 현실화율)/2 + (시세 - 9억원)/2
목표 현실화율: 55%
현실화율 제고분 상한: 6%p. / 8%p.(15억~)

자료 : 국토교통부

한편 분양가상한제 적용 지역을 확대하여 신규 공급 아파트 가격에 영향을 미칠 수 있습니다. 기존 분양가상한제 지역이 서울 27개 동에 한정되었으나, 금번 개정안을 통해 서울 13개구 전지역 및 경기 3개시(과천, 하남, 광명) 13개동과 정비사업 이슈 등이 있는 서울 5개구 37개동이 추가 지정되었습니다.

[분양가 상한제 확대]

분양가상한제_19년12월16일

자료 : 국토교통부

12.16 주택시장 안정화 방안은 일부 고가 주택에 대한 대출을 원천 차단하는 등 현 정부 출범 이후 가장 강력한 부동산 규제로 꼽히고 있습니다. 주택시장 안정화 방안에는 서울 도심 내 주택 공급 추진 및 수도권 30만호 계획 조속 추진 등 공급 측면의 정책도 포함되어 있어 이러한 정책이 적극적으로 추진될 경우 건설업에 일부 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 그러나 분양가 상한제 강화에 따른 재건축/재개발 위축 및 대출 규제 강화/주택 관련 세금 부담 증가에 따른 주택 수요 감소 효과로 전반적으로 건설업에 부정적인 영향을 미칠 것으로 예상됩니다.또한 정부에서 의도한 바와 달리 주택 가격의 안정화 효과가 미진할 경우 추가적인 부동산 규제가 도입될 가능성도 존재하니 향후 부동산 규제 변화에 유의하시기 바랍니다.

한편 금번 12.16 주택시장 안정화 방안 발표 전까지 현 정부는 6.19 부동산 대책(2017년), 8.2 부동산 대책(2017년), 8.27 부동산 대책(2018년), 9.13 부동산 대책(2018년) 등 다수의 부동산 정책을 발표한 바 있으니 아래 내용을 참고하시기 바랍니다.

2017년 신 정부는 투기수요를 억제하고 실수요자를 보호하는 방안을 통해 주택시장의 안정을 목표로 하는 6.19 부동산 대책을 발표하였습니다.

[6.19 부동산 대책 주요 내용]

구분
내용

맞춤형 LTV, DTI 강화
- 조정 대상 지역에 대하여 LTV, DTI 규제비율을 10%p. 씩 강화
(현행 LTV 70%, DTI 60% -> 조정 LTV 60%, DTI 50%, 단, 서민 및 실수요자는 현행 비율유지)
- 잔금대출 DTI 신규 적용
- 서민층 무주택 세대는 실수요자 보호차원에서 배려

조정 대상지역 추가 선정
- 경기 광명, 부산 기장 및 부산진구 추가 선정
(기존 37개 지역 포함 총 40개 지역)
* 맞춤형 청약제도, 투자수요 관리방안 적용

전매제한기간 강화
- 강남 4개구 외 21개구 민간택지 전매제한기간을 소유권이전등기 시 까지 강화

재건축 규제강화
- 재건축조합원 주택공급수 제한 (최대 3주택 -> 2주택)

주택시장 질서 확립
- 관계기관 합동 불법행위 점검 무기한 실시
- 실거래가 허위신고에 대한 신고제도 활성화, 적극 홍보
- 시스템을 활용한 불법행위 모니터링 강화

자료 : 관계부처

또한 정부는 주택시장의 안정적 관리를 위한 선별적 맞춤방안이었던 6.19 부동산 대책에 이어 더욱 강력한 8.2 부동산 대책을 발표하였습니다. 8.2 부동산 대책은 부동산 시장에서 투기수요를 억제하고 실수요자 중심의 시장을 형성하려는 수요 측면의 대책과 함께 실수요자에 대한 공급을 확대하는 공급 측면의 대책으로 구성되어 있으며, 투기과열지구 지정, 재건축 초과이익환수제 시행, 재개발 분양권 전매 제한, 양도소득세 강화, 다주택자에 대한 각종 규제 강화 및 공공임대주택 공급과 청약제도 개편이 주요 내용입니다.

[8.2 주택시장 안정화 방안 주요 내용]

구분
방안

투기수요 차단 및 실수요 중심의 시장 유도
과열지역에 투기수요 유입 차단
투기과열지구 지정
- 서울 전역, 경기 과천, 세종
투기지역 지정
- 서울 11개구, 세종
분양가상한제 적용요건 개선
재건축 재개발 규제 정비
- 재건축 초과이익환수제 시행
- 재개발 분양권 전매 제한
- 재개발 임대주택 의무비율 상향
- 재건축 등 재당첨 제한 강화

실수요 중심 수요관리 및 투기수요 조사 강화
양도소득세 강화
- 다주택자 중과 및 장특배제
- 비과세 실거주 요건 강화
- 분양권 양도세율 인상
다주택자 금융규제 강화
- 투기지역 내 주담대 제한 강화
- LTV, DTI 강화(주택자)
- 중도금 대출요건 강화(인별→세대)
다주택자 임대등록 유도
자금조달계획 등 신고 의무화, 특별사법경찰제도 도입 등

실수요 서민을 위한 공급 확대
서민을 위한 주택공급 확대
수도권 내 다양한 유형의 주택공급 확대를 위한
공공 택지 확보
공적임대주택 연간 17만호 공급
- 수도권 연간 10만호
신혼희망타운 공급
- 5만호(수도권 3만호)

실수요자를 위한 청약제도 등 정비
청약제도 개편
- 1순위 요건 강화, 가점제도 확대 등
지방 전매제한 도입
- 광역시 6개월 조정대상지역 1년 6개월 ~
소유권이전 등기시 오피스텔 공급관리 개선

자료 : 8.2 부동산 대책 관계부처

8.2 부동산 대책 발표 이후 재건축에 대한 기대로 투자 수요가 증가했던 서울 강남 지역 등의 아파트 매매가격 상승세가 일시적으로 주춤해지는 모습을 보이기도 하였으나, 정책 실시 이후에도 서울지역 아파트 청약이 높은 경쟁률을 기록하고 서울 이외의 지역에서도 여전히 높은 주택 매매가격 상승세가 보이자 정부는 9.5 부동산 대책 이후 10.24 가계부채 종합대책, 11.29 주거복지 로드맵, 12.13 임대주택 등록 활성화 방안 등 각종 부동산 관련 정책들을 연속적으로 발표하였습니다.

- 9.5 부동산 대책(8.2 부동산 대책 후속조치)

8.2 부동산 대책 발표 이후 특히 급등세를 보였던 서울 등에서 과열 현상은 빠르게 진정되어 전국 주택가격이 보합세를 유지하고 있었습니다. 서울의 경우 대책 발표 전 주간 아파트 가격 상승률이 0.33%에서 대책 발표 후 -0.03% ~ -0.04%로 소폭 하락 전환했습니다. 그러나 성남시, 분당구, 대구시 수성구는 대책 발표 이후에도 주간 아파트 가격 상승률이 0.3% 내외를 지속적으로 기록하여 높은 상승세를 보였습니다. 또한 주변 지역으로 과열 현상이 확산될 가능성을 고려하여 분당구와 수성구를 투기과열지구로 추가 지정하면서 후속 대책을 이어나갔습니다. 더불어 8.2 부동산 대책의 후속 조치로써 과도하게 엄격해 사실상 제도 적용이 어려웠다고 판단되는 민간택지의 분양가상한제 적용 요건을 개선하였습니다.

[ 8.2 대책 이후 주택가격 변동률]

(단위 : %)

구분
8월 주간 아파트 가격

2017년 8월 종합
8월 1주
8월 2주
8월 3주
8월 4주

분당
2.10
0.19
0.29
0.33
0.32

수성
1.41
0.32
0.30
0.32
0.26

부산
0.23
0.03
0.03
0.02
0.01

인천
0.35
0.09
0.12
0.13
0.09

안양
0.55
0.17
0.15
0.12
0.09

고양
0.89
0.03
-0.09
-0.03
0.00

자료 : 8.2 부동산대책 후속조치 관계부처
주1) 8월 상승률은 7.10~8.14일간 주택종합 상승률(8.2대책의 효과가 일부만 반영)
주2) 주간 상승률은 매주간 아파트가격 상승률

[ 민간택지 분양가 상한제 선정기준 변경 개요]

구 분
기존 기준
변경 기준

주택가격(a)
-3개월 아파트 매매가격상승률이 10% 이상 상승
-3개월 주택 매매가격상승률이 물가상승률의 2배 초과

분양가격(b)
-없음
-12개월 평균 분양가격상승률이 물가 상승률의 2배 초과

청약경쟁률(c)
-연속 3개월간 20:1 초과
-직전 2개월간 일반 5:1 초과 or 국민주택규모 10:1 초과

거래량(d)
-3개월 아파트거래량이 전년 동기대비 200% 이상 증가
-3개월 주택거래량이 전년동기 대비 20% 이상 증가

최종판단
(a) or (b) or (c)
(a) + [ (b) or (c) or (d) ]

자료 : 8.2 부동산대책 후속조치 관계부처

- 10.24 가계부채 종합대책

정부는 2017년 10월 24일, 신DTI와 총부채원리금상환비율(DSR) 도입을 골자로 하는 10.24 가계부채 종합대책을 발표하였습니다. 신DTI는 주택을 담보로 2건 이상 은행 대출을 받을 때 기존 주택담보대출 원리금 상환액을 총부채상환비율(DTI) 산정에 전액 반영하는 제도입니다. 기존의 DTI 산정시 신규 대출 원리금과 기존 주택담보대출 이자만 반영하였던 것과 차이가 있습니다. DSR은 여기에서 한 걸음 더 나아가서, 대출자의 주택담보대출뿐만 아니라 신용 대출과 마이너스통장, 자동차 할부금 등 모든 형태의 대출 원리금을 합산하는 방식입니다.

[ 10.24 가계부채 종합대책 개요 - 신DTI, DSR 도입]

신 DTI, DSR 도입 주요 내용

[신DTI - 목표 : 차주 보유 부채를 최대한 포괄적으로 반영]

1. 주택담보대출 2건 이상 보유 차주의 경우 DTI 산정시 기존 주담대 원리금 상환부담 전액을 반영
 기존: 신규 주담대 원리금+기존 주담대 이자 → 변경: 주담대 2건 원리금 모두 반영
2. 복수 주택담보대출(담보물건 수 기준) 차주의 두번째 주담대부터 만기 15년으로 제한
 - DTI 비율 산정 시에만 적용, 실제 상환기관은 15년 초과 가능

[DSR - 목표 : 차주 상환능력 대비 원리금상환부담을 정확히 반영해 산정]

1. 부채 : 대출 종류(주담대, 신용대출, 한도대출 등), 상환방식(분할상환, 일시상환 등)등에 따라 차주의 실제 상환부담 반영
 기존: 신규 주담대 원리금+기존 주담대 이자 → 변경: 주담대 2건 원리금 모두 반영
2. 소득 : 신DTI 기준 적용

[비교]

구분
신DTI(Debt to income)
총부채상환비율

DSR(Debt Service Ratio)

총체적 상환능력 비율

산정방식
(모든 주담대 원리금상환액+기타대출 이자상환액)/연간소득
(모든 대출 원리금상환액)/연간소득

활용방식
대출심사시 규제 비율로 활용
금융회사 여신관리 과정에서 다양한 활용방안 마련 예정

자료 : 10.24 가계부채 종합대책 관계부처

- 11.29 주거복지로드맵

정부는 10.24 가계부채 종합대책에 이어서 2017년 11월 29일, 11.29 주거복지로드맵 구상을 발표하였습니다. 과거 공급자 중심의 단편적, 획일적 주거복지 지원에서, 수요자 중심의 종합적인 지원과 사회통합형 주거정책으로 패러다임을 전환하겠다는 것이 정책의 골자입니다.

[11.29 주거복지로드맵 - 주거복지의 패러다임 전환 목표]

과거(AS-IS)
향후(TO-BE)

[지원대상별 단편적, 분절적 지원]
- 임대주택, 주거급여, 금융지원 등 주거지원이 단편적, 분절적으로 운영
- 주거실태조사 등을 통한 취약계층의 주거실태 파악 미흡
[생애단계, 소득수준별 통합적 지원]
- 맞춤형 임대주택 공급과 금융지원 등을 연계하여 패키지로 지원
- 개인의 생애단계에 따라 맞춤형으로 지원하는 주거사다리 구축

[공급자 위주]
- 계층별 부담능력, 지역별 주거수요 등에 대한 고려 미흡
- 물량 중심으로 공공임대, 분양주택 주택 공급
- 임대주택 유형별 칸막이 운영에 따른 수요자 접근성 부족
[수요자 중심]
- 부담능력, 주거수요를 반영한 맞춤형 주택 공급
- 공공임대, 공공지원, 등록임대, 분양주택 등 주택 공급방식 다양화
- 통합적인 임대주택 입주자 모집, 대기자 관리 등 접근성 제고

[임차인 권리보호 미흡/임대차 시장 정보 부족]
- 정부 개입 최소화 등에 따라 임대인 우위의 임대차 시장 형성
- 임대차 정책 수립을 지원할 수 있는 통계인프라, 정보망 미흡
[임차인 권리보호 강화/임대차시장 투명성 강화]
- 정부 관리의 사각지대에 놓인 순수 민간 임대차(사적 전,월세) 시장을 안정적이고 투명하게 관리

[중앙정보, LH 중심]
- 정부, LH중심 임대주택 공급으로, 민간 역량 활용 부족
- LH, 지자체, 민간 간 주거복지 사업의 실행, 전달체계 연계 부족
[중앙-지방-민간의 협력 거버넌스]
- 지자체, 사회적 경제주체, 민간부문 등 다양한 주체의 연략 활용
- 지자체 등의 주거복지역량 강화, 중앙-지자체-민간 협력 강화

자료 : 11.29 주거복지로드맵 관계부처

[11.29 주거복지로드맵 - 주거복지의 패러다임 전환 목표]

주거복지 로드맵 주요 과제

1. 생애단계별, 소득수준별 맞춤형 주거지원
2. 무주택 서민, 실수요자를 위한 주택 공급 확대
3. 임대차시장의 투명성, 안정성 강화

추진과제 실천을 위한 기반 구축

1. 법, 제도 정비
2. 협력적 거버넌스 구축
3. 재원 마련

- 주택임대차보호법 관리체계 개편
- 주거실태조사 강화
- 공공임대 수요자 편의성 강화
- 주거복지 전달체계 개편
- 지자체의 임대주택 공급 확대
- 사회주택 공급 활성화
- LH, HUG 주거지원 역량 강화
- 재원소요 : 5년건 119조
- 확보방안 : 주택도시기금 활용 확대

자료 : 11.29 주거복지로드맵 관계부처

정부는 11.29 주거복지로드맵의 주요 과제로, 주거복지의 대상을 청년층, 신혼부부, 고령층, 저소득층 및 취약가구 4가지로 분류한 생애단계별, 소득수준별 맞춤형 주거지원을 제시하였습니다. 청년층에 대하여 청년주택 30만실을 공급하고, 우대형 청약통장 도입, 전월세 자금지원 강화를 추진하고, 신혼부부에게는 공공임대주택 20만호를 공급하고, 신혼희망타운 7만호를 공급하며 전세자금 대출 등의 자금지원 시스템을 구축하고자 하였습니다. 또한 고령층에 대해서는 어르신 공공임대주택 5만실 공급과 보유주택을 활용한 연금형 매입임대정책 등을 제시하였고, 저소득층 및 취약가구에 대해서는 공적임대 41만호 공급과 주거급여 지원 강화등을 제시하였습니다. 또한, 무주택 서민 및 실수요자를 위한 주택공급 확대를 위해 공적 임대주택 연 17만호 공급, 택지확보를 통한 공공주택지구 신규개발 등을 추진하겠다고 발표하였습니다.

- 12.13 부동산 대책(임대주택 등록 활성화 방안)

정부는 11.29 주거복지로드맵 발표에 이어, 2017년 12월 13일 임대주택 등록 활성화 방안을 발표하였습니다. 사실상 전월세상한제가 적용되는 등록 민간임대주택을 확충하는 방안을 내용으로 담고 있습니다.

[12.13 부동산 대책(임대주택 등록 활성화 방안) 개요]

임대주택 등록 활성화 방안 개요

[집주인]
[세입자]

임대주택 등록시 지원 확대
1. 지방세 감면 확대
- '21년까지 취득세, 재산세 감면
- (8년 임대시) 40제곱미터 이하 소형주택 재산세 감면 호수기준(2호) 폐지
- (8년 임대시) 다가구주택(모든 가구당 40제곱미터 이하)도 감면

2. 임대소득세 감면 확대
- 1주택만 임대해도 감면
- 필요경비율 차등화
 (등록 70%, 미등록 50%)

3. 양도세 감면 확대
- (8년 임대시) 양도세 중과배제, 장기보유특별공제 70% 적용

4. 종부세 감면기준 개선
- (합산배제) 5년 → 8년 임대시

5. 건보료 부담 완화
- (4년 임대) 40% (8년 임대) 80% 감면

주거안정 강화
1. 4~8년간 거주 가능
- 이사걱정 없이 한 집에서 오래 거주
- 이사 및 중개비용 절감

2. 임대료 절감 : 연 5% 이내 인상

→ 전월세상한제 수혜대상 확대
 ('16년) 23% → ('22년) 45%

권리보호 및 거래안전 강화
1. 권리보호 강화
- 계약갱신 거절 통지기간 단축
- 임대차 분쟁조정위원회 실효성 강화

2. 거래안전 강화
- 소액보증금 최우선변제범위 확대
- 전세금 반환보증 활성화

[임대차시장 정보 인프라구 구축]
1. 정보 인프라 구축 : 임대등록시스템 및 임대차시장 정보 DB 구축
2. 행정지원 강화 : 등록절차 간소화, 임차인에게 등록임대주택 정보제공 등

자료 : 임대주택 등록 활성화 방안 관계부처

- 8.27 부동산 대책(수도권 주택공급 확대 추진 및 투기지역 지정 등을 통한 시장안정 기조 강화)

정부는 최근 서울과 수도권 지역의 국지적 과열현상이 심해짐에 따라 2018년 8월 27일 시장안전 기조 강화 대책을 발표하였습니다. 8.27 부동산 대책의 주요 내용은 수도권 내에 30만호 이상의 추가 공급이 가능한 곳에 공공택지를 추가로 개발하고 서울시 4개구(종로구, 중구, 동대문구, 동작구)를 투기지역으로 지정하는 등 기존 수요 억제에서 공급 확대로 정책 방향을 선회하는 것입니다.

[8.27 부동산 대책 주요 내용]

구분
주요 내용

수도권
주택공급
확대
서울 등 수도권 주택수급
5년간('18~'22년) 서울 등 수도권의 주택수급은 원활할 것으로 전망

주거복지로드맵('17.11),
청년·신혼부부 주거지원방안('18.7)
수도권 내 주택공급 확대를 위해 신규 택지개발 지속

수도권 내에서 교통이 편리한 지역에 양질의 저렴한 주택 공급 확대
30만호 이상의 주택공급이 가능토록 다양한 규모의 30여개 공공택지를 추가로 개발할 계획

투기지역·투기과열지구·조정대상지역 조정
투기지역 추가 지정
종로구, 중구, 동대문구, 동작구를 부동산가격안정심의위의 심의를 거쳐 투기지역으로 지정

투기과열지구 추가 지정
광명시, 하남시는 주거정책심의위원회의 심의를 거쳐 투기과열지구로 지정

기존 투기과열지구 지정 유지
서울, 과천시, 성남시 분당구, 대구시 수성구, 세종시(행정복합도시 건설예정지) 등 기존 투기과열지구는 유지

조정대상지역 추가 지정
구리시, 안양시 동안구, 광교택지개발지구는 가격상승률이 높고, 구리 및 안양 동안구는 청약도 과열 양상인 바, 조정대상지역으로 지정

조정대상지역 지정 공고 전에 매매계약을 체결하고 계약금을 지급한 경우, 다주택자 양도소득세 중과 및 분양권 전매시 양도소득세율 50% 적용대상에서 제외되도록 소득세법 및 같은 법시행령 개정을 추진

조정대상지역 일부 지역 해제
부산시 기장군(일광면 제외)을 조정대상지역 해제

집중 모니터링 지역
서울 10개구(투기지역 미지정), 성남시 수정구(투기과열지구 미지정), 용인시 기흥구, 대구시 수성·중·남구, 광주시 광산·남구(이상 조정대상지역 미지정) 등 가격 불안을 보일 우려가 있는 지역은 향후 상황에 따라 투기지역·투기과열지구·조정대상지역 지정 등의 조치를 취할 계획

향후 정책 방향
집중점검 강화
서울을 중심으로 하는 국지적 이상 과열 지속에 대해서는 자금조달계획서를 엄격히 검증하고 편법증여, 세금탈루 등 행위에 대한 조사도 지속적으로 실시하는 한편, LTV·DTI 규제 준수여부 및 편법 신용대출 등에 대해 집중점검을 강화할 계획

추가 규제 예고
주택시장 안정을 위한 금융·세제 등의 제도적 보완방안도 준비 중

공공택지 추가 개발
수도권 내 양질의 저렴한 주택공급이 원활히 이루어질 수 있도록 공공택지 개발을 적극 추진해 나갈 계획

자료 : 국토교통부, 키움증권

2017년 발표한 위의 대책에도 불구하고 국내 주택시장의 가격이 급등세를 보임에 따라 정부는 2018년 8월 27일 수도권 주택공급 확대 추진 및 투기지역 지정 등을 통한 시장안정 기조 강화 조치를 내놓으며 수도권 일대에 투기지역, 투기과열지구를 추가지정하면서 해당 지역들의 주택관련 대출을 제한하였습니다. 이어서 2018년 9월 13일에 「주택시장 안정대책(9.13)」을 추가적으로 내놓았습니다. 해당 조치의 대출 관련 주요 내용은 아래와 같습니다.

[2018년 9.13 주택시장 안정대책 정리]

구분
방안
상세내역
추진일정

투기수요 차단 및 실수요자 보호
- 종합부동산세 인상
① 3주택이상 보유자 및 조정대상지역 2주택 보유자 추가 과세(현행 대비 0.1~1.2%P)
② 시가 18억~23억원 구간 신설, 시가 약 18억원 초과구간 세율 0.2~0.7%P 인상
③ 조정대상지역 2주택자 및 3주택이상자는 150%→300%로 세부담 인상
④ 종부세 인상에 따른 추가 세수는 서민주거 재원으로 활용하는 방안 마련
19.1.1이후
19.1.1이후
19.1.1이후
19.1.1이후

- 다주택자 등에 대한 금융규제 강화
① 2주택이상 보유세대는 규제지역내 주택 신규구입을 위한 LTV금지
② 1주택 세대는 규제지역내 주택 신규 구입을 위한 주택담보대출 원칙적으로 금지
③ 규제지역내 고가주택 구입시에는 실거주 목적인 경우를 제외하고 주택담보대출 금지
9.14 이후
9.14 이후
9.14 이후

- 실수요자 보호
① 1주택 보유세대라도 규제지역 내 실수요 목적 주택구입에 어려움이 없도록 신규 주담대 허용
② 현행 무주택세대와 동일한 LTV, DTI 비율 적용
③ 고가 1주택자 장기보유 특별공제요건 강화(최대 80% 장기보유특별공제)
④ 조정대상지역 일시적 2주택 중복보유 허용기간 단축
9.14 이후
9.14 이후
20.1.1 이후
대책 발표 후 새로 취득하는 주택

전세자금보증 및 대출 관련 규제
- 전세자금 보증 및 대출 규제 정비
① 2주택 이상자 전세자금 대출에 대한 공적보증 금지
② 1주택자는 부부합산 소득 1억원 이하까지 보증제공
③ 무주택자는 소득과 상관없이 공적보증 제공
규정개정 이전의 보증 이용자는 연장시 경과조치 적용

투기적 주택수요에 대한 조사 강화
- 전세대출건에 대해 금융회사가 실거주 및 주택보유수 변동 확인
① 실거주하고 있지 않은 것이 확인되면 전세대출 회수
② 2주택 이상 보유시 공적 전세보증 연장 제한
규정개정 이전의 보증 이용자는 연장시 경과조치 적용

- 자금조달 계획에 신고사항 추가 등 관리 강화
① 기존 주택 보유현황, 현금증여 등 신고사항 추가
② RTI 규제수준의 적정성 종합적으로 검토하여 건전성 제고
규정개정 이전의 보증 이용자는 연장시 경과조치 적용
18년중

주택임대사업자에 대한 세제혜택 조정
- 조정대상지역 신규취득 임대주택 양도세 중과
① 1주택 이상자가 조정대상지역에 새로 취득한 주택은 임대등록시에도 양도세 중과
② 등록 임대주택 양도세 감면 요건으로서주택가액 기준 신설, 수도권 6억원, 비수도권 3억원 이하 주택에 한해 적용
대책 발표 후 새로 취득하는 주택
9.14 이후

- 임대주택 종부세 과세
1주택 이상자가 조정대상지역에 새로 취득한 주택은 임대등록시에도 종부세 합산 과세
대책 발표 후 새로 취득하는 주택

- 대출규제 강화
① 투기지역, 투기과열지구내 주택을 담보로 하는 임대사업자 대출에 LTV 40%도입
② 투기지역, 투기과열지구내 공시가격 9억원 초과 고가주택 신규 구입을 위한 주택담보대출 원천적으로 금지
③ 주택담보대출을 이미 보유한 임대사업자에 대한 투기지역 내 주택취득 목적의 신규 주담대 금지
9.14 이후
9.14 이후
9.14 이후

서민을 위한 주택공급 확대
- 수도권 주택 수급전망 및 향후 택지 확보 계획
① 교통여건이 좋고 주택 수요가 많은 지역을 중심으로 신규 공공택지 30곳 개발
② 지자체와 협의하여 도심 내 유휴부지, 3등급 이하 그린벨트 등 활용

자료: 국토교통부

한편, 정부의 잇단 부동산 규제 정책으로 서울 아파트 가격은 32주간 하락세를 보였으나, 2019년 6월 4째주 보합, 7월 1주부터 34주만에 상승세로 전환하였는데, 이러한 상승세는 투자수요가 집중된 강남권 재건축 중심으로 나타났습니다. 이에, 2019년 8월 12일자 국토교통부 보도자료('민간택지 분양가상한제 적용기준 개선 추진')를 통해 이르면 2019년 10월초까지 '주택법 시행령'을 개정하여 민간택지에 분양가상한제 적용 준비를 완료하겠다고 발표하였습니다. 금번 보도자료에 따르면 민간택지 분양가상한제 지역 지정요건 개선안은 아래와 같습니다.

[개정 전·후 민간택지 분양가상한제 지역 지정 정량요건]

구분
현행
개선

필수요건
주택가격(A)
직전3개월 주택가격상승률이 물가상승률의 2배 초과
주택가격상승률이 물가상승률보다 현저히 높아 투기과열지구로 지정된 지역

선택요건
분양가격(B)
직전12개월 분양가격상승률이 물가상승률의 2배 초과
직전12개월 평균 분양가격상승률이 물가상승률의 2배 초과(단, 분양실적 부재 등으로 분양가격상승률 통계가 없는 경우 주택건설지역의 통계를 사용)

청약경쟁률(C)
직전2개월 모두 5:1
(국민주택규모 10:1) 초과
좌동

거래(D)
직전3개월 주택거래량이 전년동기 대비 20% 이상 증가
좌동

정량요건 판단
A+[B or C or D]

자료 : 국토교통부 보도자료

국토교통부는 민간택지 분양가상한제 지정효력 적용시점을 '최초 입주자모집 승인 신청한 단지'부터로 일원화할 계획이며, 주도권 분양가상한제 주택의 전매제한기간을 기존 3~4년에서 분양가수준에 따라 5~10년까지 확대할 계획입니다. 해당 개정안은 입법예고(08.14~9.23, 40일간) 및 관계기관 협의, 법제처 심사, 국무회의 등을 거쳐 이르면 10월초 공포 및 시행될 예정입니다. 분양가상한제가 도입될 경우 현재 재건축/재개발 관련 현장들 가운데 일부는 기존 계획보다 사업 진행이 지연될 가능성이 존재하며, 이 경우 당사를 포함한 건설업계의 재건축/재개발 관련 신규 수주가 축소될 수 있습니다.

이처럼 최근 발표된 12.16 주택 안정화 대책을 비롯한 후속 대책 및 현 정부 출범 이후 발표된 각종 부동산 정책 등을 비롯하여 향후 추가적인 부동산 규제 강화 정책이 발표될 경우 민간 주택 공급량 감소, 재건축 시장 악화, 대출규제로 인한 분양 및 청약 감소 등 부동산 시장이 위축될 가능성을 배제할 수 없습니다. 이는 건설사 신규 수주 감소로 이어져 건설업 전반에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 수도권 공급물량 감소 등으로 주택시장에 부정적 영향을 초래할 수 있습니다. 정부 정책 변수에 해당하는 주택시장 규제 강화에 따라 부동산 및 분양시장의 변동 및 미분양 주택 문제가 심화될 수 있으며 이로 인해 당사 수익성에 부정적 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[1-
아. 건설업계 경쟁심화 및 구조조정에 따른 위험]

아.
건설업은 완전경쟁 시장으로 진입장벽이 낮고 경쟁 강도가 높습니다. 이로 인해 많은 수의 업체가 시장에 참여하고 있으며, 시장 개방 추세가 가속화됨에 따라 타 업체와의 경쟁에서 비교 우위를 점하기 위해서는 우수한 기술력을 바탕으로 차별화된 상품경쟁력과 글로벌 경쟁력 확보가 요구되고 있습니다. 이와 같이
건설업내의 경쟁심화는 당사의 매출성장 및 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다. 한편, 과거 건설 및 부동산 경기 침체에 따른 미분양 주택 증가 등으로 일부 건설사의 재무상황이 악화된 바 있습니다. 이에 따라
정부 및 채권금융기관의 주도 하에 부실 건설사에 대한 구조조정이 진행되었으며, 향후 추가적인 규제가 도입될 가능성이 존재함에 따라 건설업을 영위하는 일부 업체들은 정부 정책 진행 방향에 따라 영향을 받을 수 있습니다. 또한, 2018년 6월 말 기한 만료로 폐지된 기업구조조정촉진법을
2018년 8월 27일 국회 정무위에서 5년 시한으로 재입법 의결을 하여 국회 본회의에서 의결(9.20일) 후 10.16일 공포됨에 따라 향후 건설업계에 추가적인 구조조정 가능성이 존재함을 투자자들께서는 유의하시기 바랍니다.

국내건설시장에서 건설회사는 소자본과 낮은 기술력 확보를 통해 쉽게 설립이 가능하고, 노동집약적인 생산형태를 띠고 있고, 생산과정에서 유형자산에 대한 의존도가 낮아 건설시장의 진입장벽은 낮은 수준입니다. 2019년 기준으로 종합건설회사가 13,050개사, 전문건설회사가 44,198개사, 설비건설회사가 8,311개사 등 많은 수의 건설업체가 시장에 참여하고 있으며, 중소규모의 주택업체들까지 보면 업체수는 7만 8천개를 상회하며, 치열한 경쟁으로 인해 수익성 향상에 어려움을 겪고 있습니다.

건설시장은 1999년 면허제에서 등록제로 전환됨에 따라 건설업 면허 취득이 개방되어 있는 완전경쟁 시장으로써 타 산업에 비해 시장 진입이 쉬운 편이라 등록된 업체의 수가 매우 많고 경쟁이 치열합니다. 따라서, 상대적으로 진입이 쉬운 아파트를 비롯한 주택 건설 및 단순 토목공사 시장은 이미 다수의 업체가 수주를 위한 치열한 경쟁을 벌이고 있으며 일부 선도 건설업체만이 영위하던 기술력 위주의 플랜트, 발전소설계 및 시공분야에도 중소건설업체의 진출이 늘어나고 있습니다. 최근에는 외국 건설업체의 진출로 새로운 경쟁자가 나타나고 있으며, 더욱이 한미 FTA 타결을 계기로국내 건설시장 개방추세가 가속화될 것으로 예상됨에 따라 글로벌 경쟁력 확보 또한 시급히 요구되고 있습니다.

[ 건설업체 수 현황 ]

(단위 : 개사)

구분
건설업체
주택업체

전체
종합
전문
설비
시설물

2008년

58,562

12,590

37,110

5,768

3,094

6,092

2009년

59,819

12,321

37,914

5,994

3,590

5,281

2010년

60,588

11,956

38,426

6,151

4,055

4,907

2011년

60,299

11,545

38,100

6,330

4,324

5,005

2012년

59,868

11,304

37,605

6,463

4,496

5,214

2013년

59,265

10,921

37,057

6,599

4,688

5,157

2014년

59,770

10,972

37,117

6,788

4,893

5,349

2015년

61,313

11,220

37,872

7,062

5,159

6,501

2016년

63,124

11,579

38,652

7,360

5,533

7,172

2017년

65,655

12,028

40,063

7,602

5,962

7,555

2018년
68,674
12,651
41,787
7,887
6,349
7,607

2019년
72,323
13,050
44,198
8,311
6,764
7,812

자료: 대한건설협회 2019년 4/4분기 주요건설통계 (2019.12)

건설업은 일정 계약을 수주받았을 때, 한 개의 건설사가 모든 시공을 하는 것이 아니고 하도급 형태로 여러 중소 건설사들이 참여하고 있습니다. 따라서 중소규모의 건설사들까지 포함하여 2019년말 기준 약 7만 2,323개의 업체가 시장에 참여하고 있어, 경쟁 강도의 심화와 이로 인한 공사마진율의 향상에 어려움이 있을 것으로 판단됩니다. 60개의 종합건설업체 부도가 있었던 2011년도와 비교하였을 때 2018년 종합건설업 부도업체 수는 10개사, 2019년 기준 7개사로, 최근 부동산 경기 호조와 정부의 공공부문 사업 확장 등 정책적인 지원에 힘입어 부도율이 감소하고 있는 것으로 판단됩니다. 그러나 구매력 상승 및 수요기반 확대와 같은 근본적인 개선 없이는 미분양물량이 다시 증가세를 나타낼 수 있으며, 이에 따라 부도업체가 증가하는 등 국내 종합건설업이 향후 다시 악화될 가능성이 존재합니다.

[ 건설업 부도 현황 ]

(단위: 개사)

구 분

2011년
2012년
2013년
2014년
2015년
2016년
2017년
2018년
2019년

종합건설업
60
48
26
17
13
16
16
10
7

자료: 대한건설협회 2019년 4/4분기 주요건설통계 (2019.12)

이와 같은 상황을 고려해 볼 때, 타 업체와의 경쟁에서 비교 우위를 점하기 위해서는 리스크 관리 능력과 더불어 기술 경쟁력 강화, 내부 프로세스 혁신 등 지속적인 원가 절감 노력을 통해 수익성을 확보하기 위한 노력이 필요한 것으로 보입니다. 또한 전반적인 건설 시장 동향이 규모의 성장에서 질적 성장을 추구하고 있으며, 발주자의 기대 수준이 높아짐에 따라 차별화된 상품 경쟁력이 요구되고 있습니다. 따라서, 향후 타 업체와 차별화 된 능력을 보유하지 못하는 건설 업체는 가격 경쟁의 위험에 직면하게 되어 수익성 저하의 우려가 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

한편 2008년 금융위기 이후 국내 건설 및 부동산 경기 침체에 따른 미분양 주택 증가 등으로 일부 건설사의 재무상황이 악화되었습니다. 이에 따라 일부 건설사는 정부 및 채권금융기관 주도하에 법정관리, 워크아웃 등을 통한 구주조정 작업이 진행되었습니다. 건설업체별 구조조정 진행상황은 다음과 같습니다.

[ 건설업체별 워크아웃 진행상황 ]

구분
업체명
진행상황

2009년
건설 1차
(11)
(주)롯데기공
3.6 워크아웃 졸업

(주)신일건업
5.18 워크아웃 졸업

이수건설(주)
3.31 MOU 체결후 워크아웃

동문건설(주)
4.10 MOU 체결후 워크아웃

월드건설(주)
4.16 MOU 체결후 워크아웃

풍림산업(주)
4.22 MOU 체결후 워크아웃

우림건설(주)
4.22 MOU 체결후 워크아웃

(주)삼호
5.21 MOU 체결후 워크아웃

경남기업(주)
5.25 MOU 체결후 워크아웃

(주)대동종합건설
2.19 기업회생절차(법정관리) 결정(1.29 워크아웃 중단)

삼능건설(주)
5.6 기업회생절차(법정관리) 결정(3.31 워크아웃 중단)

2009년
건설 2차
(13)
(주)대아건설
4.30 워크아웃 졸업

SC한보건설(주)
6.25 워크아웃 졸업
- 기존 대주주가 SC한보건설 지분을 매각(6.16)하고
신규 대주주는 유상증자(6.22)을 통해 유동성 확충
- 워크아웃 졸업에 대한 채권단 의결(6.25)

(주)신도종합건설
5.22 MOU 체결 / 워크아웃

(주)화성개발
6.17 MOU 체결 / 워크아웃
- 기존채권 2011.6월말까지 만기연장
- 자구계획 : 투자주식, 부동산 매각 등

르메이에르건설(주)
6.30 MOU 체결 / 워크아웃
- 기존채권 2010.3월말까지 만기연장
- 자구계획 : 부동산 매각, 경비 절감 등

한국건설(주)
6.30 MOU 체결 / 워크아웃
- 기존채권 2011년말까지 만기연장 등

(주)새한종합건설
6.25 경영정상화 계획 확정 / 워크아웃
- 기존채권 2011년말까지 만기연장 등
- 자구계획 : 대주주 사재출연, 경비 절감 등

대원건설산업(주)
6.26 경영정상화 계획 확정 / 8.28 워크아웃 조기졸업
- 기존채권 2010.6월말까지 만기연장

(주)늘푸른오스카빌
9.28 워크아웃 확정

송촌종합건설(주)
5.6 기업회생절차(법정관리) 결정(3.31 워크아웃 중단)

영동건설(주)
5.13 기업회생절차(법정관리) 결정(3.30 워크아웃 중단)

(주)중도건설
5.29 기업회생절차(법정관리) 결정(4.1 워크아웃 중단)

(주)태왕
6.29 기업회생절차(법정관리) 결정(6.30 워크아웃 중단)

2009.9.17
(주)현진건설
워크아웃 중단 후 기업회생절차(법정관리 진행) 진행

2010.4.13
금호산업(주)
워크아웃 신청

2010.4.14
대우자동차판매(주)
워크아웃 중단 후 기업회생절차(법정관리) 진행

2010.4.15
성원건설(주)
기업회생절차(법정관리) 개시

2010.4.20
금광기업(주)
워크아웃결정

2010.4.30
남양건설(주)
기업회생절차(법정관리) 개시

2010.5.11
풍성주택(주)
기업회생절차(법정관리) 개시

2010년
건설 3차
(16)
성우종합건설(주)
6.25 워크아웃결정

벽산건설(주)
6.25 워크아웃결정

신동아건설(주)
6.25 워크아웃결정

남광토건(주)
6.25 워크아웃결정

한일건설(주)
6.25 워크아웃결정

중앙건설(주)
6.25 워크아웃결정

(주)제일건설
6.25 워크아웃결정

(주)청구
6.25 워크아웃결정

(주)한라주택
6.25 워크아웃결정

(주)금광건업
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

금광기업(주)
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

남진건설(주)
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

진성건설(주)
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

(주)풍성건설
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

대신건설(주)
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

성지건설(주)
6.25 기업회생절차(법정관리) 결정

2010.12.31
동일토건(주)
워크아웃 결정

2011.02.08
월드건설(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.02.25
진흥기업(주)
채권은행 관리절차 개시

2011.03.22
LIG건설(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.04.01
(주)남영건설
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.04.12
삼부토건(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.04.15
동양건설산업
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.05.30
경남기업(주)
워크아웃 졸업

2011.06.27
이수건설(주)
워크아웃 졸업

2011.06.30
명단 미공개
구조조정 또는 법정관리 절차 진행

2011.08.05
(주)신일건업
워크아웃 신청

2011.10.20
범양건영(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.11.17
임광토건(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2011.11.22
(주)현진건설
기업회생절차(법정관리) 종결

2011.12.12
고려개발(주)
워크아웃 결정

2012.01.19
성지건설
기업회생절차(법정관리) 종결

2011.12.30
대우산업개발
(구 대우자동차판매)
기업회생절차(법정관리) 졸업

2012.02.12
영동건설(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2012.05.24
임광토건(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2012.02.08
(주)금광기업
6.25 기업회생절차(법정관리) 종결

2012.03.19
남진건설(주)
6.25 기업회생절차(법정관리) 종결

2012.05.02
풍림산업(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.06.01
우림건설(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.06.26
벽산건설(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.07.06
명단 미공개
구조조정 또는 법정관리 절차 진행

2012.07.16
삼환기업(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.08.01
남광토건(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.09.26
극동건설(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.10.22
한라산업개발(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2012.11.01
(주)신일건업
기업회생절차(법정관리) 신청

2013.01.17
삼환기업(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2013.02.15
한일건설(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2013.02 21
(주)동보주택건설
기업회생절차(법정관리) 신청

2013.02.26
쌍용건설(주)
워크아웃 신청

2013.04.04
풍림산업(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2013.04.26
STX건설(주)
워크아웃 신청

2013.10.29
경남기업(주)
워크아웃 신청

2014.01.09
쌍용건설(주)
기업회생절차(법정관리) 시작

2014.10.07
울트라건설(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2014.12.31
동부건설(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2015.03.26
쌍용건설(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2015.03.27
경남기업(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2015.09.03
삼부토건(주)
기업회생절차(법정관리) 시작

2015.12.31
천원종합개발(주)
기업회생절차(법정관리) 시작

2015.12.30
금호산업(주)
채권금융기관 공동관리 절차 종결

2016.01.29
남광토건(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2016.06.11
성우종합건설(주)
기업회생절차(법정관리) 시작

2016.08.03
남양건설(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2016.09.19
울트라건설(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2016.10.27
동부건설(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2017.01.10
우진엔지니어링(주)
기업회생절차(법정관리) 신청

2017.03.14
티이씨건설(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2017.03.15
한일건설(주)
기업회생절차(법정관리) 시작

2017.03.21
천원종합개발(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2017.10.12
삼부토건(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2017.10.27
한일건설(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2017.11.01
성우종합건설(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2017.11.30
경남기업(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2018.02.27
풍림산업(주)
기업회생절차(법정관리) 시작

2018.06.27
삼환기업(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2018.07.31
성우종합건설더블유(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2018.09.05
대림종합건설(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2018.11.07
풍림산업(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

2019.06.27
세원건설(주)
기업회생절차(법정관리) 종결

자료 : 금융감독원, 전자공시시스템

정부가 강력한 의지를 가지고 진행 중인 건설업체들에 대한 워크아웃은 당사가 속한 건설시장에 악영향으로 작용할 것이고, 이는 당사의 매출이나 시장지위에 영향을 미칠 가능성이 있습니다. 부정적인 해외 경제상황으로 인해 국내경기도 영향을 받고 있으며 원자재 가격 상승과, 향후 금리가 인상된다면 건설사들의 차입능력 악화 등으로 추가적인 워크아웃절차를 받는 회사들이 지속적으로 나올 수 있는 상황입니다.

2012년 9월에 있었던 극동건설의 법정관리 신청은 연대보증채무를 지고있던 모 그룹의 지주회사인 웅진홀딩스와 함께 진행된 바 있습니다. 2014년에는 2008∼2010년 3년 연속 흑자를 내며 8개국 16개 현장에서 3조원(29억 달러)가량의 공사를 진행하고 있던 쌍용건설의 법정관리가 개시(2014년 1월 9일) 되었습니다. 참고로, 쌍용건설은 국내외 현장만 130여 곳이 넘고 협력업체도 1,400여개에 달하는 등 국내 건설경기에 부정적인 영향을 미쳤습니다. 2014년 12월 31일에는 시공능력평가 25위(2014년 기준)의 중견업체인 동부건설이 자금난에 몰려 법정관리를 신청하였으며, 약 2,000여개에 달하는 협력업체가 대금회수에 어려움을 겪었습니다. 2015년에는 워크아웃 후 조기졸업을 했던 경남기업이 3월에 다시 워크아웃을 신청하여 시장에 큰 충격으로 작용하였습니다. 한편, 법정관리 중이었던 중견 건설업체인 우림건설은 매각 실패에 따라 2016년 7월 기업회생절차가 폐지되며 청산 절차에 들어갔으며, 최근 국내 주택경기 회복세에도 불구하고 회생절차에 들어간 건설업체의 M&A가 어려움을 겪고 있는 것으로 나타납니다.

이와 같은 건설업계의 법정관리절차 개시 기업 증가 등은 건설업 전반에 대하여 자금시장의 우려감을 증폭시켜 우량 건설사의 자금조달 비용까지 상승시키는 부작용을 낳을 수 있습니다. 또한, 2018년 6월 말 기한 만료로 폐지된 기업구조조정촉진법을 2018년 8월 27일 국회 정무위에서 5년 시한으로 재입법 의결을 하였습니다. 이후 기업구조조정 촉진법 제정안은 국회 본회의에서 의결(9.20일) 후 10.16일 공포(공포 즉시 발효)되었습니다. 이에 따라 향후 건설 업계에 추가적인 구조조정 가능성이 존재하고 있습니다.

해당 기업에 대한 기업회생절차가 성공적으로 마무리 될 경우 건설업에 대한 신뢰가 회복되고 비우량 경쟁사 퇴출로 시장의 경쟁강도가 낮아짐으로써 당사의 매출이나 시장지위에 우호적으로 작용할 가능성도 있으나, 건설업체의 기업회생절차 개시 등의 발생은 전반적인 시장이 당사를 비롯한 건설업체에 우호적이지 않다는 방증이며 이는 건설업의 산업침체로 이어질 수 있으므로, 투자자 여러분께서는 건설산업 전반에 걸친 변동사항에 유의하시기 바랍니다.

[1-
자. 시행사 지급보증 관련 위험]

자.
국내 PF 대출은 금융권의 대출이 아닌 중대형 시공사의 지급보증에 기초하고 있어 소형사의 부실이 중대형사들의 재무지표에 부정적인 영향을 미칠 우려가 있습니다. 부동산 경기 침체로 인해 미착공 된 PF 사업장의 손실이 큰 것으로 나타났으며, 금융권의 리파이낸싱 여건 악화로 인해 신규자금 조달 대부분이 단기 차입금에 의지하고 있는 것으로 나타났습니다. 따라서
이러한 건설업계의 재무악화 및 유동성 악화에 대한 위험성을 투자자께서는 지속적으로 모니터링 할 필요가 있다고 판단됩니다.

국내 PF형태의 대출은 사업성 분석에 기초한 금융권으로부터의 대출이 아닌 중대형 시공사의 지급보증에 기초하고 있어 중소형 시행사의 부실이 중대형 건설사의 우발채무로 이어질 우려가 있습니다. 2006년말 부동산 시장이 침체기를 맞이한 이후, 2000년대 초반 부동산 호경기 때 무리하게 확장한 사업으로 인해 PF 우발채무가 급증한 바 있으며, 미분양 물량 증가로 유동성이 취약하고 PF 상환에 어려움이 상대적으로 큰 중소 지방 건설사들을 시작으로 많은 건설사들이 부도나 워크아웃에 처하게 되었습니다. 

이로 인해 미분양 물량으로 인한 대금회수 지연으로 부도난 시행사의 부채를 대신 갚아야 하는 사업장이 늘어나자 건설업 침체와 건설사 부실을 우려한 투자자들의 심리가 위축되어 Refinancing에 어려움을 겪는 사업장이 늘어나고 PF 대출 금리가 상승하여 건설사들에게 또 다른 어려움을 안겨주는 악순환이 반복되고 있습니다.

대형건설사의 경우 PF 지급보증 규모가 크지만 사업성이 좋은 부지를 선별하여 시공하기 때문에 지급보증에 따른 우발채무 건수가 적은 편이나, 대형사를 제외한 중견 및 중소형 건설사의 PF 대출액의 큰 변화가 보이지 않았습니다. 이와 더불어 2009년이후 건설업계 자금조달 여건이 악화되자 PF 대출의 Refinancing이 대부분 단기차입금으로 이루어졌고 신규자금 조달 또한 대부분 단기성 차입으로 이루어져, 향후 각 건설사들의 자금 대응력에 대한 투자자들의 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다.

한편, 당사의 PF우발채무 변동 추이 및 만기도래 세부 내용은 'III. 투자위험요소, 2. 회사위험 아.'에 구체적으로 기재하였으니, 투자자께서는 이를 참고하시기 바랍니다.

[1-
차. 원자재 수급 관련 위험]

차. 건설업은 철강, 시멘트, 목재 및 골재 등의 자원을 소모하는 업종으로
주요 원재료의 가격상승 및 가격변동의 심화는 건설업체들의 수익성에 악영향을 미칠 수 있습니다. 또한 원자재 수급에 차질이 발생할 경우 당사를 비롯한 건설업체들의 실적에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

건설업은 철강, 시멘트, 목재 및 골재 등의 자원을 필요로 하는 업종입니다. 따라서 주요 원재료의 가격 및 안정적인 조달이 중요하다고 할 수 있습니다.

철강, 시멘트 등 기초 자재에 대한 국내 수급 비율은 높은 편이나 목재, 골재, 모래 등은 최근 국내자원 소진에 따라 해외 의존도가 점차 상승하는 추세입니다. 또한 주거형태가 다변화되지 못하여 특정 자재에 대해 수요가 편중되고, 계절적 특성에 따른 수요량의 변화가 크며, 특정지역의 수요 과열로 인한 지역별 편차가 심한 상황입니다. 따라서 주요 원재료들의 국제가격 상승 및 가격변동의 심화는 건설업체들의 불확실성을 높일 수 있습니다.

또한, 건설업 업종의 특성상 공사 수주시점부터 공사 완공시점까지는 장기간이 소요되는 경우가 많습니다. 특히, 동 기간중에 주요 원재료인 시멘트, 철근 등과 국제유가의 상승 등에 따른 원자재 가격변동의 심화로 인해 대부분의 수주금액은 불변인데 반하여 원재료의 가격 상승 등의 영향으로 기존 계약금액을 초과하는 공사원가율의 상승위험에 직면할 수 있습니다. 

이러한 원자재 가격 변동 위험에 대비하여 당사를 비롯한 건설업체들은 발주처와 도급계약을 체결할 당시 원자재 값 상승 등 일정조건을 충족하는 경우 추가반영된 원가를 보전해주는 에스컬레이션(ESC) 조항을 삽입하고 있습니다. 특히 조달청을 통해 발주되는 공공사업의 경우 국가를 당사자로하는 계약에 관한 법률 제64조(물가변동으로 인한 계약금액의 조정)에 의거하여 지수조정률의 3%이상 증감 등 각 호에 해당하는 경우 계약금액을 조정할 수 있도록 규정하고 있습니다. 

[국가를 당사자로 하는 계약에 관한 법률 시행령]

제64조(물가변동으로 인한 계약금액의 조정)

①각 중앙관서의 장 또는 계약담당공무원은 법 제19조의 규정에 의하여 국고의 부담이 되는 계약을 체결(장기계속공사 및 장기물품제조등의 경우에는 제1차계약의 체결을 말한다)한 날부터 90일이상 경과하고 동시에 다음 각 호의 어느 하나에 해당되는 때에는 기획재정부령이 정하는 바에 의하여 계약금액(장기계속공사 및 장기물품제조등의 경우에는 제1차계약체결시 부기한 총공사 및 총제조등의 금액을 말한다. 이하 이 장에서 같다)을 조정한다. 이 경우 조정기준일(조정사유가 발생한 날을 말한다. 이하 이 조에서 같다)부터 90일이내에는 이를 다시 조정하지 못한다. 

1. 입찰일(수의계약의 경우에는 계약체결일을, 2차 이후의 계약금액 조정에 있어서는 직전 조정기준일을 말한다. 이하 이 항 및 제6항에서 같다)을 기준일로 하여 기획재정부령이 정하는 바에 의하여 산출된 품목조정률이 100분의 3 이상 증감된 때

2. 입찰일을 기준일로 하여 기획재정부령이 정하는 바에 의하여 산출된 지수조정률이 100분의 3 이상 증감된 때

②각 중앙관서의 장 또는 계약담당공무원은 제1항의 규정에 의하여 계약금액을 조정함에 있어서 동일한 계약에 대하여는 제1항 각호의 방법중 하나의 방법에 의하여야 하며, 계약을 체결할 때에 계약서에 계약상대자가 제1항제2호의 방법을 원하는 경우 외에는 동항제1호의 방법으로 계약금액을 조정한다는 뜻을 명시하여야 한다. 

(이하 생략)

그럼에도 불구하고, 원자재 수급 및 가격변동으로 인하여 공사진행에 차질이 빚어질 경우 직접적인 공사원가 증가에 따른 건설업체의 실적 악화 뿐만 아니라 공정지연 및 이에 따른 간접공사비 증가 등 비가시적 영향 또한 발생할 수 있으니, 투자자들께서는 건설업체의 주요 원자재 가격추이 및 수급에 대하여 검토 후 투자에 임하시기 바랍니다.

당사는 철근과 레미콘 등을 주자재로 사용하고 있으며, 주요 원재료 매입현황은 아래와 같습니다.

[주요 원재료 매입현황]

(단위 : 백만원)

구 분
구체적 용도
매입액
비율
주요매입처
단가(원)
비 고

철근
건설기초자재
31,300
14.9%

동국제강
㈜, 현대제철㈜

670,000

SD400 10mm/ton당(어음가)

레미콘
건설기초자재
36,113
17.2%
㈜삼표산업, 유진기업㈜
63,400

25-21-150/㎥당(서울기준)
, 협정가

가구류
건설마감자재
12,845
6.1%
현대리바트㈜, ㈜한샘
-
-

강관파일
건설기초자재
945
0.4%
㈜세아제강, 현대제철㈜
-
-

시멘트
건설기초자재
3,223
1.5%

㈜
삼표시멘트

68,000

시멘트(벌크)1종
,
시장가

기타
-
125,897
59.9%
-
-
-

합계
-
210,323
100.0%
-
-
-

자료 : 당사 2020년 1분기 보고서

[3개년간 주요 원재료 가격추이]

(단위 : 원)

구분
2020년 1분기
2019년
2018년
비고

철근
670,000
717,000
654,000

SD400 10mm/ton당
(어음가)

레미콘
63,400
63,400
62,400

25-21-150/㎥당(서울기준)
, 협정가

시멘트
68,000
68,000
71,000

시멘트(벌크)1종
, 협정가

자료 : 당사 2020년 1분기 보고서

주재료인 철근은 2019년 하반기로 갈수록 수요 부진이 가속화되면서 내수, 생산 모두 전년대비 감소하는 모습을 보였습니다. 이에 따라 2019년 하반기 철근가격 하락세는 지속되었으며, 2020년 01월 기준 톤당 575,000원까지 하락하였습니다. 2020년 1분기 철근가격이 다소 회복세를 보이고 있으나 지속되는 주택시장 규제 강화, 민간부문의 건설 경기 악화로 국내수요가 감소가 예상되며, 2020년 5월 기준 톤당 635,000원 수준을 보이고 있습니다.

국내 레미콘 업계는 약 1,000여개의 공장이 전국적으로 가동 중에 있으며, 중소기업의 시장 점유율이 75% 내외 수준에 달하고 있습니다. 시장 내 경쟁 심화는 레미콘 업체의 가격 교섭력에 부정적으로 작용할 것으로 예상됩니다. 그러나, 수도권 레미콘 운송 격주 토요 휴무제 시행중으로, 이는 레미콘 운송비용 상승 요인으로 작용하여 레미콘 단가 상승을 초래할 수 있습니다.

시멘트는 양회사의 시멘트 단가인상 의지, 지역자원시설세 도입 및 탄소배출권 부담등으로 현재 시장가격은 상승추세에 있습니다.

이는 전세계적으로 원료시장의 수요증가와 공급불안정에 따른 현상이며, 당사는 이러한 원재료 가격 변동성 리스크에 노출되어 있습니다. 이러한 원재료 가격 변동은 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 가능성을 보유하고 있으므로 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[1-카. 유가 변동에 따른 발주 취소 및 지연 위험]

카. 플랜트 사업은 유가와 높은 상관관계를 가진 사업으로,
저유가 기조가 장기화 할 경우 시급성이 떨어지는 인프라(국가간 연결철도 등)와 부동산 관련(빌딩) 사업의 발주가 지연될 수 있습니다. 2019년초 글로벌 경기호조로 유가는 WTI기준 70달러 수준까지 상승하였으나, 미중무역분쟁 심화 및 경기둔화 우려에 따른 수요 감소로 2019년 중 배럴당 약 47~61달러의 가격대를 형성하고 있어 변동성이 확대된 양상을 보였습니다.
2020년 들어서며 신종 코로나 바이러스 확산에 따른 글로벌 수요 둔화에 따른 원유 수요 감소 전망과 함께 3월 OPEC+ 회의에서 사우디아라비아와 러시아간 감산합의 실패에 따른 수급 이슈가 점화되며 2020년 4월 중 사상 첫 마이너스 유가가 형성된 바 있습니다. 다만, 최근 러시아와 사우디아라비아간의 감산합의와 코로나-19 정점 통과에 따른 주요 국가의 경제활동 재개로 인해 유가는 재차 회복하는 모습을 보이고 있습니다. 향
후 코로나-19에 따른 수요 측 경기 회복이 지연될 경우 저유가 기조가 장기화 되거나, 원유에 대한 수급상황의 급변으로 인하여 유가가 급변할 경우, 해외 발주처의 발주 취소 및 지연 등을 유발시켜 국내 건설업체의 수익성 및 수주잔고에 부정적인 영향을 줄 수 있으므로 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

플랜트 건설업은 정유/석유화학 플랜트, Gas 플랜트 등 화공플랜트와 발전시설 및 생산시설 등의 산업플랜트를 건설하는 업종으로 국내 및 글로벌 경기동향 뿐 아니라 에너지와 전력 수요에 영향을 미치는 유가 및 에너지회사 투자정책 등에도 민감한 산업입니다. 이는 소수의 대형 고객이 발주하는 시장으로 고객사들의 사업성을 결정짓는 유가와 매우 밀접한 연관성을 가지고 있습니다.

유가 상승 시 원유의 탐사와 개발, 생산을 하는 업스트림(Upstream) 분야와 원유의 정제, 가공, 운송, 판매를 하는 다운스트림(Downstream) 분야의 사업성이 모두 향상되며 정유/화학사들의 플랜트 투자가 증가하게 되나, 유가 하락 시에는 업스트림(Upstream)/다운스트림(Downstream) 분야의 사업성이 모두 하락하여 정유/화학사들의 플랜트 투자가 감소하게 됩니다.

[유가 가격 추이]

(단위: 달러/배럴)

국제유가

출처 : 에너지경제연구원 국가에너지통계종합정보시스템

상기 자료와 같이 2014년 유가는 세계경제의 완만한 흐름과 지정학적 불확실성의 약화, OPEC(석유수출국기구)의 감산 협의 실패, 셰일가스 공급 확대된 상태에서 경기 침체 지속 등으로 수요 감소 및 원유 초과공급 상태로 인해 전년대비 크게 하락하여 배럴당 40달러 수준까지 감소하였습니다. 2015년 들어 유가는 배럴당 40~50달러대를 형성하였는데, 이는 원유 공급과잉 우려가 커지고 미국 셰일오일 생산 회복세 등에 기인한 것으로 판단됩니다. 2016년말 국제 유가는 일부 산유국의 생산량 합의 보도 및 OPEC 회원국 간 비공식 회담이 열릴 것이라는 보도와 함께 다시금 상승하였습니다. 2017년 들어서도 유가는 공급과잉 해소 여부와 지정학적 리스크 등으로 국제유가는 박스권에서 등락을 반복하였으나 전반적인 상승세로 연말 60달러를 넘어섰습니다.

2018년 초 중동 정치상황에 대한 불안과 OPEC 및 러시아의 감산 합의로 줄어든 원유 재고 등으로 인해 브렌트유 기준 배럴당 70달러 선을 넘어서 2014년 12월 이후 3년여만에 최고 수준을 보였으며, 5월 초 트럼프 대통령이 OPEC내 3위 원유 생산국인 이란과의 핵협상 파기를 선언함에 따라 원유 공급 우려가 확산되며 유가 상승 추세는 지속되었습니다. 이후 사우디 및 러시아의 증산 가능성 제기로 인해 조정을 받았으나, 시장 예상치에 못 미치는 OPEC의 증산규모, 미국의 전세계에 대한 이란산 원유 수입 중단 요청, 리비아 내전에 따른 생산 차질로 인해 공급측 가격 인상 압력이 강화됨에 따라 2018년 3분기까지 전반적인 상승세를 이어왔습니다. 하지만 2018년 10월부터 미국과 중국의 무역분쟁의 시작, 브렉시트, 달러 강세 등 거시경제의 불확실성에 중국, 미국 등에 부진한 거시지표에 따른 공급과잉 우려로 급락하여 2018년 12월 WTI 기준 유가는 43달러 수준까지 하락하며 연중 최저점을 기록하였습니다. 

2019년에 들어서도 글로벌 경기 침체에 대한 우려로 유가 반등이 지속되지 못하였습니다. 뿐만 아니라 미국의 이란과 베네수엘라에 대한 제재, 사우디아라비아 국영 석유회사인 아람코의 석유시설이 드론 공격을 받거나 호르무즈 해협에서 유조선이 공격 받는 등 중동 지역 이슈가 발발하였을 때조차도 유가 반등은 일시적이었으며, 2019년 연중 상승폭이 작지는 않았으나 이러한 지정학적 사건들에도 불구하고 과거 대비 유가의 상승폭이 크지 않았습니다. 유가가 2019년 가장 낮은 수준이었던 것은 연초(WTI는 배럴당 42.52달러, 브렌트유는 49.93달러) 대비 2019년말(12월 26일)에는 WTI가 61.68달러, 브렌트유가 67.92달러를 기록하였습니다. 배럴당 20달러에 달하는 상승폭은 일견 큰 것처럼 보이나, 시장전문가들의 예상을 크게 하회하였다는 점에서 지정학적인 사건에도 불구하고 상승폭이 제한적이었다고 평가될 수 있습니다.

시장 전문가들은 산유국 지역에서 제한적인 전쟁이 발발할 경우 유가가 배럴당 100달러 이상으로 상승하며, 대규모 충돌이라면 150달러 이상으로 상승할 수 있다고 하였습니다. 그럼에도 불구하고, 사우디의 핵심 석유시설이 2019년 9월 14일 드론 공격을 받아 가동이 중단되었을 때에도 2019년 9월 16일 브렌트유는 배럴당 69.02달러로 일시 반등한 이후 즉시 약세로 전환하였습니다. 더불어 지난 1월 3일 미군의 공습 직후 장중 브렌트유 기준 배럴당 70달러를 상회하던 국제유가는 지난 1월 8일 이란의 반격에도 불구하고 WTI가 62.70달러, 브렌트유가 68.27달러로 하락하며 미국의 이란 공습이 이뤄진 3일 이전 수준을 회복하였습니다.

상기와 같은 중동 이슈조차도 불식시키는 우려는 미중 무역전쟁 고조와 유럽, 아시아, 북미 지역의 부정적인 경제 지표에 기반합니다. 한편, 2019년 말부터 확산되기 시작한 코로나-19의 여파로 여행업을 비롯한 각종 산업이 침체에 놓이게 되었습니다. 이로 인해 원유 수요가 둔화될 것이라는 전망이 확산되며 유가는 점진적으로 하락세를 보였습니다. 이에 사우디아라비아는 코로나-19에 의한 원유 수요 감소에 대비해 원유 감산 협의를 시도하였습니다. 그러나 2020년 3월 OPEC+(OPEC과 10개 주요 산유국의 연대체)의 감산 합의가 결렬되어 사우디아라비아와 러시아의 원유 전쟁으로 번지며, 유가는 배럴당 20달러선까지 급락하였습니다. 이후 OPEC+는 4월 12일(현지시간) 긴급 화상회의를 통해 5~6월 두 달 간 하루 970만배럴의 원유를 감산하기로 합의하여 원유가격이 장중 소폭 상승하는 듯하였으나, 감산량에 대한 회의적 시각이 이어졌으며, 수요측 쇼크와 원유 저장공간 부족에 대한 우려 확산으로 2020년 4월 20일 WTI 기준 -37달러를 기록하는 등 사상 첫 마이너스를 기록한 바 있습니다. 다만, 사우디아라비아와 러시아가 주도하는 OPEC+ 감산 합의가 본격적으로 이행되는 가운데, 미국, 캐나나 등 OPEC+ 외 산유국들의 자연 감산 전망과 함께 코로나-19 정점 통과에 따른 일부 국가의 경제활동 재개 등에 대한 기대로 유가는 최근 회복 추이를 보이고 있습니다. 

이처럼 국제유가는 원유의 수급뿐 아니라 다양한 외부 변수에 영향을 받고 있습니다. 특히 우리나라의 원유 수입의존율이 높은 중동지역의 전쟁 가능성 등 해당 지역의 지정학적 정세의 영향, 미중 무역분쟁 등 주요국의 상황 및 세계 경제지표의 변동성 등에 따라 국제유가가 급격히 변동될 수 있으며, 국제유가의 급등 또는 급락으로 인해 당사 수익성의 변동성도 확대될 수 있습니다.

향후 미중 무역분쟁 등으로 글로벌 경기 둔화가 지속되거나 신종 코로나 바이러스로 인한 글로벌 수요 둔화가 장기화되거나 산유국들의 감산 합의 불확실성이 지속될 경우 저유가 기조가 장기화 될 가능성이 높으며, 원유에 대한 수급상황의 급변으로 인하여 유가가 급격하게 변동할 경우 해외 발주처의 발주 취소 및 지연 등을 유발시켜 국내 건설업체의 매출과 수익성에 부정적인 영향을 줄 수 있으며, 당사를 비롯한 국내 건설사들의 해외 수주 기회가 감소하여 수주잔고에 부정적 영향을 미칠 수 있는 점 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.

[석유화학 부문]

[1-타.
국
제유가 및 환율변동에 따른 위험]

타. 석유화학산업의 전방 수요산업은 거의 모든 산업에 해당하여
석
유화학산업의 경기는 전방산업의 경기에 좌우되며, 국내 및 세계 경기변동에 민감하게 반응하는 산업입니다. 특히 국제정세 및 글로벌 경기변동에 따라
유가변동 가능성이 존재하며 이에 따라 납사 매입가격 및 석유화학제품 수출가격에 부정적인 영향을 줄 수있습니다. 또한
석유화학산업은 대부분의 원재료를 수입에 의존하며 수출 비중이 높은 산업으로 환율이 수익성에 크게 영향을 미칩니다. 원/달러 환율은 2008년 금융위기 당시 급등하였으나 이후 등락을 반복하며 지속적인 하향 추세를 보였으며 최근 코로나-19 확산에 따른 금융시장 불안 가중으로 크게 상승하는 모습을 보였습니다.
환율 상승은 당사에 원재료비 부담을 다소 가중시킬 수 있으나, 수출 비중이 높은 국내 석유화학산업의 특성상 수출 경쟁력이 강화되는 긍정적인 면이 존재합니다. 따라서 최근 원/달러 환율의 상승 추세는 당사의 수익성을 개선시킬 것으로 보이지만 향후 하락 추세로 전환될 시 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

석유화학산업은 석유제품(Naphtha 등) 또는 천연가스를 원료로 합성수지(플라스틱), 합성섬유(Polyester, Nylon) 원료, 합성고무 및 각종 기초 화학제품을 생산하는 산업입니다. 이는 각종 생활용품에서 전기전자, 컴퓨터, 자동차, 건설 등에 이르기까지 우리 생활에서 광범위하게 사용되고 있으며 경기에 민감한 특성을 갖고 있어, 국내외 경기 변동에 따라 매출이 직접적인 영향을 받을 수 있습니다. 

[석유화학산업 제품생산 프로세스]

석유화학산업 제품생산 과정.jpg
석유화학산업 제품생산 과정

자료: 한국석유화학협회

석유화학제품은 철강, 반도체 산업과 함께 경제의 기초 소재로서 생활용품, 산업용품, 건축자재 등의 소재로 쓰임은 물론 천연자원의 대체품으로서 금속, 천연섬유, 피혁, 천연고무, 목재 등 사용되지 않는 곳이 없을 정도로 용도가 광범위한 기초 원자재입니다. 석유화학제품은 사치재보다는 생필품, 내구재보다는 소모재적인 제품의 원료로 주로 사용되고 있습니다. 석유화학산업의 전방 수요산업으로는 전자, 자동차, 건설, 섬유 등 거의 모든 산업이 해당되며, 시장규모 또한 상대적으로 큰 편입니다. 석유화학제품의 수요는 전방산업의 수요를 기반으로 하며, 석유화학산업의 경기는 전방산업의 경기에 좌우됩니다. 따라서 석유화학산업은 국내 및 세계 경기변동에 큰 영향을 받습니다. 

한편, 석유화학제품은 원재료 비중이 제조원가의 80%이상을 차지하여, 석유화학기업의 영업수익성은 원재료 가격에 민감한 특성을 가지고 있습니다. 당사는 기초 원재료비(납사 등)의 매출원가가 90%를 상회하는 절대적 비중을 차지하고 있습니다. 납사 가격은 유가에 비례한다는 점에서 유가는 원재료 부담과 제품 가격 결정, 재고자산평가 및 운전자본 부담 등에 중요한 변수로 작용하고 있습니다. 

[원유 및 납사 가격 추이]

(단위 : USD/Bbl)

원유, 석유제품 및 납사 가격 추이_v.jpg
원유, 석유제품 및 납사 가격 추이_v

자료 : Petronet

석유화학 경기의 선행지표인 국제 유가는 2008년 글로벌 금융위기 직후 급락했으나,2011년 초까지 완만한 상승세를 보이다 등락을 거듭하고 있습니다. 국제 유가는 원재료 수출국의 지정학적 변화, 국제 수요, 환율 등 다양한 요소에 의해 영향을 받습니다. 

국제 유가는 2012년 4분기 이후 미국 및 유럽 지역의 경기지표가 예상치를 상회하고미국 원유 재고 감소 등의 영향으로 인하여 배럴당 100달러를 웃돌며 상승하는 추세를 보였습니다. 2013년의 경우 이탈리아 정치불안, 미국 양적완화 조기 종료 가능성, 시리아의 공습 위헙에 따른 중동지역의 지정학적 위험 고조 등의 정치·경제적 요인으로 국제 유가는 박스권에서 등락을 반복하였습니다. 2014년 유가는 세계경제의 완만한 흐름과 지정학적 불확실성의 약화, OPEC(석유수출국기구)의 감산 협의 실패, 셰일가스 공급 확대된 상태에서 경기 침체 지속 등으로 수요 감소 및 원유 초과공급 상태로 인해 전년대비 크게 하락하여 배럴당 40달러 수준까지 감소하였습니다. 2015년 들어 유가는 배럴당 40~50달러대를 형성하였는데, 이는 원유 공급과잉 우려가 커지고 미국 셰일오일 생산 회복세 등에 기인한 것으로 판단됩니다. 2016년말 국제 유가는 일부 산유국의 생산량 합의 보도 및 OPEC 회원국 간 비공식 회담이 열릴 것이라는 보도와 함께 다시금 상승하였습니다. 2017년 들어서도 유가는 공급과잉 해소 여부와 지정학적 리스크 등으로 국제유가는 박스권에서 등락을 반복하였으나 전반적인 상승세로 연말 60달러를 넘어섰습니다.

2018년 초 중동 정치상황에 대한 불안과 OPEC 및 러시아의 감산 합의로 줄어든 원유 재고 등으로 인해 브렌트유 기준 배럴당 70달러 선을 넘어서 2014년 12월 이후 3년여만에 최고 수준을 보였으며, 5월 초 트럼프 대통령이 OPEC내 3위 원유 생산국인 이란과의 핵협상 파기를 선언함에 따라 원유 공급 우려가 확산되며 유가 상승 추세는 지속되었습니다. 이후 사우디 및 러시아의 증산 가능성 제기로 인해 조정을 받았으나, 시장 예상치에 못 미치는 OPEC의 증산규모, 미국의 전세계에 대한 이란산 원유 수입 중단 요청, 리비아 내전에 따른 생산 차질로 인해 공급측 가격 인상 압력이 강화됨에 따라 2018년 3분기까지 전반적인 상승세를 이어왔습니다. 하지만 2018년 10월부터 미국과 중국의 무역분쟁의 시작, 브렉시트, 달러 강세 등 거시경제의 불확실성에 중국, 미국 등에 부진한 거시지표에 따른 공급과잉 우려로 급락하여 2018년 12월 WTI 기준 유가는 43달러 수준까지 하락하며 연중 최저점을 기록하였습니다. 

2019년 들어서는 사우디아라비아를 비롯한 중동지역의 석유수출국기구의 수출량 감소 예상과 기대치보다 낮은 수준의 미국의 원유 재고량으로 인해 유가가 70달러 수준까지 상승하였으나, 4월 이후 미-중간 무역 분쟁이 격화되었으며 이에 따른 수요 둔화 압력이 가세되며 유가는 하락하였습니다. 2020년 들어서며 미-중간 무역 분쟁이 제한적인 합의점에 도달하였으나, 중동지역의 지리적 분쟁과 함께 중국 발 신종 코로나 바이러스 사태로 글로벌 수요 둔화 압력이 커졌으며, 이에 더해 OPEC과 러시아간의 감산 합의까지 실패하며 공급 측 쇼크까지 가세하며 유가는 급락하였습니다.

이처럼 국제유가는 원유의 수급뿐만 아니라 다양한 외부변수에 영향을 받아 가격이 변동하고 있으며, 향후 국제유가는 이란, 이라크와 러시아 등 산유국들의 움직임과 코로나발 글로벌 경기 둔화로 인한 수요측 쇼크 장기화 등에 상당부분 좌우될 것으로 보입니다. 이처럼 국제유가의 등락은 주요 국가의 상황, 세계 경제지표의 변동성 및 중동의 정치적불안정 등 다양한 요소에 영향을 받으며 유가가 급등하여 당사 석유화학부문의 실적 악화로 이어져 수익성에 부정적 영향을 줄 수 있습니다. 

또한, 납사 수입가격은 국내의 정유업체나 해외에서 수입을 통해 조달하고 있어 수급 및 원유 가격, 환율 등에 민감하게 반응합니다. 납사 가격의 경우 국제 유가와 연동하고 있으며, 이러한 유가에 의한 납사 가격 변동은 재고효과 및 운전자본부담 등 석유화학 업체의 영업 및 재무실적 전반에 밀접한 영향을 미치고 있습니다. 

한편, 에틸렌은 다양한 소비재에 쓰이는 폴리염화비닐(PVC), 세제의 원료인 계면활성제, 에탄올 등을 만드는 기초 원료이며, 프로필렌은 PP, AN 등 프로필렌 계열 제품의 원료로서 에틸렌과 함께 석유화학공업의 대표적인 기초원료입니다. 화학업체들은 석유에서 추출되는 납사를 사들여 자체 보유한 납사분해센터(NCC)를 통해 에틸렌 및 프로필렌을 만들어냅니다. 따라서, 유가에 의한 납사 가격 변동과 에틸렌 및 프로필렌의 가격 변동은 석유화학 업체의 수익성에 직접적인 영향을 미치고 있습니다.

[올레핀(에틸렌, 프로필렌 등) 기초유분 스프레드 추이]

(단위 : USD/톤)

에틸렌 등 스프레드 추이.jpg
에틸렌 등 스프레드 추이

자료 : 캠로커스

2018년 들어 10월까지의 에틸렌 누적 평균 마진은 톤당 577달러로 전년 동기와 유사한 수준이었으나 분기별로는 1분기 660달러/톤에서 3분기 566달러/톤으로 하락하며 상고하저 양상을 나타내었습니다. 일본 정기보수, 대만의 공급차질 등으로 상반기 마진이 견조하였지만, 하반기에는 북미 ECC 증설 영향에 따른 가동률 저하와 미-중 무역전쟁으로 인한 수요 위축 등으로 마진이 하락하면서, 4분기에는 400달러 수준까지 하락하였습니다. 2019년 미국과 아시아 중심의 대규모 공급확대, 미ㆍ중 무역분쟁 등 글로벌 경기둔화에 따른 석유화학제품 수요둔화 등으로 인해 에틸렌 가격이 하락하면서 스프레드가 축소되었습니다.

2020년 4월 평균 에틸렌 스프레드는 225.9달러/톤을 기록했습니다. 이는 2020년 1분기 평균인 281달러/톤 대비로도 19.6% 낮으며, 일반적인 손익분기점인 250달러/톤을 소폭 하회하는 상황이며, 최근 유가 급락 및 변동성 확대 국면 등 감안할 때 에틸렌 가격의 변동성이 단기간 확대될 것으로 판단됩니다. 또한, 공급과다 우려, 국제적인 이슈 등이 여전히 상존하므로 이에 대한 지속적인 모니터링이 필요합니다.

스프레드의 확대는 당사를 비롯한 석유화학업체의 수익성을 개선시키지만, 반대로 스프레드가 축소되면 원료와 가공품의 가격 차가 감소해 석유화학업체가 누릴 수 있는 마진이 적어진다는 의미이기 때문에, 에틸렌 스프레드가 지속적으로 하락할 경우 당사의 수익성에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다. 투자자들께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[원재료 매입]

(단위: 백만원)

매입유형
품 목
구체적 용도
매입액
비율
비 고

원재료 등
에틸렌 등
원재료
163,761
100%
-

자료 : 당사 2020년 1분기 보고서

[주요 원재료 등의 가격변동 추이]

(단위: 백만원)

구 분
2020년 1분기
2019년
2018년

에틸렌 등
781,616
795,093
893,884

자료 : 당사 2020년 1분기 보고서

*산출 기준 : 해당기간 평균단가 적용

또한 석유화학산업은 대부분의 원재료를 수입에 의존하며 수출 비중이 높은 산업으로 환율이 수익성에 크게 영향을 미칩니다. 원/달러 환율은 2008년 금융위기 당시 급등하였으나 이후 등락을 반복하며 지속적인 하향 추세를 보였으며 2019년 중 미ㆍ중 무역분쟁에 따라 상승한 모습이 나타났습니다. 최근 신종 코로나 바이러스발 글로벌 경기 둔화 압력이 가중됨에 따라 원달러 환율이 급등하고 있으며 이는 당사의 원재료비 부담을 가중시킬 수 있으나, 반면에 수출 비중이 높은 국내 석유화학산업의 특성상 수출 경쟁력이 강화되는 긍정적인 면이 존재합니다. 따라서 최근 원/달러 환율의 상승 추세는 당사의 수익성을 개선시킬 것으로 보이지만 향후 하락 추세로 전환될 시 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[과거 3년간 원달러 환율 추이]

환율

자료: 서울외국환중개

[1-파.
제품별 수급 등에 관한 사항]

파. 석유화학산업은 전후방 산업과의 연계, 막대한 설비 및 자본투자 등이 요구되는 자본집약적 장치산업으로서 신규기업이 진입하기 위해서는 대규모 자본투자가 필요하기 때문에 후발기업이 진입하기가 쉽지 않은 산업입니다. 또한, 석유화학제품은 실물경기 싸이클에 연동하는 가운데
해외 생산설비 및 이로 인한 각 경쟁국의 자급률 수준, 제품별 수급 등에 따라 제품군별로 다소 상이한 양상과 수익성의 변동을 보이고 있습니다. 이러한 특성을 유의하시어 투자 의사결정을 해주시기 바랍니다.

석유화학산업은 기초원료공장과 계열제품 공장간의 물질수급의 균형과 항만, 유틸리티, 공업용수 등 지원시설의 공동이용을 기간으로 하는 연계사업으로 막대한 시설규모를 필요로 하는 사업입니다. 국내에는 울산, 여수, 대산 등지에 주요 석유화학업체들이 밀집해 있습니다.

당사
의 관계기업인 여천NCC
가

여
수국가산업단지 내에 NCC(Naphtha Cracking Center) 및 BTX 설비를 보유하고 에틸렌, 프로필렌, 부타디엔, BTX 등의 기초유분과 SM(스티렌모노머) 등을 생산하고 있습니다. 

석유화학산업은 전후방 산업과의 연계, 막대한 설비 및 자본투자 등이 요구되는 자본집약적 장치산업으로서 신규기업이 진입하기 위해서는 대규모 자본투자가 필요하기 때문에 후발기업이 진입하기가 쉽지 않은 산업입니다. 따라서 수요의 변화에 맞추어 즉각적인 공급량 조절이 쉽지 않습니다. 이에 따라 수급 구조 변화에 따른 가격변동성이 크게 나타나고 있습니다. 

또한, 석유화학 산업은 해외 생산설비 및 이로 인한 각 경쟁국의 자급률의 수준, 제품별 수급여건 등에 따라 제품군별로 상이한 양상을 나타내고 있습니다. 

셰일가스 혁명으로 미국 석유화학산업은 셰일가스의 증산에 따라 에탄(ethane) 및 LPG의 생산량이 증가하고 있으며, 이 때문에 대규모 가스기반 플랜트 건설계획이 잇달아 발표되고 있습니다. 셰일가스 개발 붐으로 미국 석유화학산업에서는 NCC의 통합 또는 축소가 시작되었으며, 미국은 셰일가스 생산 급증으로 원가 경쟁력을 보유하게 됨에 따라 최근 납사 기반 생산설비를 셰일가스 기반 에틸렌 생산설비로 전환·재가동 중에 있습니다. 

북미지역의 경우 NCC공정에 비해 제품 생산 범위가 제한적이라는 단점도 있지만, 높은 가격 경쟁력으로 주목받고 있는 ECC공정을 이용하여 신규증설 등 적극적인 투자가 이루어지고 있습니다. 2017년~2019년 북미지역의 에탄크래커(ECC) 신규설비발주는 활발히 일어났으며, 2025년경까지 대규모 ECC가 완공될 예정입니다. 이처럼 가격경쟁력이 높은 ECC 설비의 지속적인 증설은 국내 석유화학산업에 위협요인이 될 것으로 전망됩니다. 

[북미 지역 ECC 신증설 계획]

북미지역ecc신증설 계획.jpg
북미지역 ECC신증설 계획

자료: S&P Global Platts, 한국수출입은행 해외경제연구소(18.07.25 재인용)

셰일가스 혁명에 의해 초래된 미국의 저렴한 에틸렌계 유도품 수출은 중장기적으로 국내 석유화학산업에 큰 위협요인이 될 것으로 전망 됩니다. 화학제품을 생산하는 주요 원재료는 가스, 석탄, 납사이며, 국내 기업이 주로 사용하는 납사의 상대적 원가경쟁력이 가스와 비슷한 수준이기 때문입니다. 미국 셰일 및 수송 인프라의 지속적인 개발이 진행되거나, 중국 화학산업의 주요 원재료인 석탄의 가격 인하 및 규제 완화가 이루어질 경우 이익변동성에 영향이 있을 수 있음을 주의하여야 합니다. 

중동의 석유화학산업은 석유나 천연가스 등 자원에 대한 쉬운 접근성과 국가의 정책적인 지원을 기반으로 발전하였습니다. 이러한 제반환경을 바탕으로 중동 기업들은 상대적으로 높은 원가경쟁력을 갖출 수 있었고, 저가의 에틸렌을 통해 중국 등 대외 수출기반을 확대하였습니다. 또한 2000년대 후반 중동지역은 대규모 투자를 통해 다수의 ECC 설비를 증설했으며, 이후 중동지역 ECC 설비에서 생산된 에틸렌 가격은 NCC 설비에서 생산된 에틸렌과 비교하여 30~40% 저렴한 상황입니다. 

중국은 자국의 풍부한 석탄자원을 활용해 에너지 자급을 위한 석탄크래커 증설에 나서고 있습니다. 유가가 배럴당 90달러 이상일 경우 석탄크래커는 납사크래커 대비 10% 이상 원가 경쟁력을 가질 수 있어 유가가 급등하여 석탄크래커의 경제성이 확보될 경우 당사가 속해있는 석유화학산업의 위험요소로 작용할 수 있습니다. 그러나 최근의 유가수준에서 석탄화학설비 가동률이 저조한 상황이며, 이에 따라 증설이 계획대로 이루어지지 않을 가능성이 있습니다. 다만, 유가가 상승 또는 급등할 경우 석탄화학설비 가동률이 증가세로 전환될 가능성이 있으며 이는 국내 석유화학산업의 경쟁력을 약화시킬 수 있습니다.

[세계 에틸렌 설비능력/수요 증가 추이 및 전망]

세계 에틸렌 설비능력, 수요 증가 추이 및 전망.jpg
세계 에틸렌 설비능력, 수요 증가 추이 및 전망

자료 : IHS Markit(2019), 한국수출입은행 해외경제연구소(19.04.25) 재인용

[세계 지역별 에틸렌 생산능력 확대(2019~2023)]

세계 지역별 에틸렌 생산능력 확대(2019~2023).jpg
세계 지역별 에틸렌 생산능력 확대(2019~2023)

자료 : IHS Markit(2019), 한국수출입은행 해외경제연구소(19.04.25) 재인용

IHS Markit(2019)에 따르면 2023년까지 세계 에틸렌 생산능력은 큰폭으로 증가하여 수요증가분을 상회할 것으로 전망됩니다. 또한, 2024년 이후 이와 같은 공급증가가 완화될 것으로 보이지만 2028~2029년경 원유(연료)에서 납사(원료)를 거치지 않고, 원유에서 바로 화학제품을 제조하는 대규모 설비 증설도 예정되어 있어 시장 공급과잉 현상이 장기 지속될 것으로 보입니다. 

특히 향후 아시아 에틸렌 설비는 2019~2023년 집중적으로 증가하여, 연평균 500만 톤 수준의 에틸렌 생산능력을 확대할 전망이며, 석유화학업체들 뿐 아니라 정유기업들도 중장기적인 석유제품 수요 감소에 대비해 석유제품 대비 수익률이 높은 석유화학사업 부문에 투자 확대할 것으로 보입니다. 당사의 경우 관계기업인 여천NCC로부터 에틸렌을 안정적으로 공급받고 있어 우호적인 환경입
니
다.

프로필렌의 경우, 중국발 공급 과잉으로 시황의 부진이 장기화되고 있으며 중국의 경기 둔화가 수요와 직결된다는 점에서 공급 과잉이 이어질 가능성이 높은 상황입니다. 중국 내 프로필렌의 생산 자급화가 활발히 이루어지면서 프로필렌 공급량은 지속적으로 증가하는 중에 있습니다. 컨설팅회사 JLC 자료에 따르면 중국의 프로필렌 생산능력은 2018년에서 2020년 걸쳐 약 700만톤이 증가될 것으로 예상되고 있어 공급과잉의 현상이 심화될 가능성이 있습니다.

[중국 내 에틸렌, 프로필렌 수급 전망]

(단위: 백만톤)

중국 에틸렌, 프로필렌 수급 전망.jpg
중국 에틸렌, 프로필렌 수급 전망

자료: JLC, 한국신용평가

[국내 에틸렌 및 프로필렌 수급(연간)]

(단위: 천톤)

구분
2019
2018
2017
2016
2015
2014
2013
2012
2011

Ethylene
생산(출하)
8,784
8,810
8,793
8,524
8,275
8,248
8,327
7,975
7,464

수출
1,091
824
816
753
634
757
1,120
1,033
722

수입
109
133
109
147
201
232
145
131
136

국내수요
7,802
8,119
8,086
7,918
7,842
7,723
7,351
7,074
6,878

Propylene
생산(출하)
8,706
8,395
8,302
7,816
6,987
7,151
6,907
6,712
6,054

수출
1,657
1,674
1,715
1,690
1,258
1,296
1,208
1,206
904

수입
132
113
198
265
449
435
434
243
264

국내수요
7,182
6,833
6,785
6,391
6,178
6,290
6,133
5,750
5,414

자료: 한국석유화학협회

한편, 2019년 국내 프로필렌 생산(출하)량은 870.6만톤으로 국내 수요 718만톤 대비 높은 수준입니다. 현재 생산량 중 165만톤을 해외로 수출하고 있지만, 수출량은 지난 2016년 169만톤, 2017년 172만톤으로 고점을 기록한 후 2018년 167톤로 2개년 연속 축소 추이에 있습니다. 또한, 글로벌 프로필렌 공급과잉의 문제가 지속될 경우 국내 수요/공급 불균형 현상이 심화될 가능성이 있습니다.

이렇듯 세계적인 에틸렌 및 프로필렌 공급 과잉 현상으로 인해 당사의 원료 수급에는 차질이 없을 것으로 보입니다. 다만, 이로 인해 국내 에틸렌 및 프로필렌 설비 가동률이 저하될 경우 국내 석유화학산업의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 이로 인해 국내 석유화학산업이 위축될 경우 향후 당사의 원료 수급에도 영향을 미칠 수 있습니다. 또한, 추후 경쟁국들의 증설이 완료될 경우 에틸렌 구매 가격 하락에 따라 경쟁국들의 제품경쟁력이 상승하여 당사의 사업에 부정적인 영향을 미칠 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

이렇듯, 석유화학 부문은 제품군별로 상이한 수급 및 수익성의 변동이 나타나고 있습니다. 투자자께서는 각 제품별, 경쟁국별 수급여건 등에 따른 경쟁력 및 수익성 하락 위험을 숙지하시어 금번 투자에 임해주시기 바랍니다.

[1-하.
석유화학사업 관련 규제 및 사고에 따른 위험]

하. 당사 제조 부문이 영위하는
석유화학사업은 엄격한 환경, 보건, 안전 관련 규제를 받고 있으며, 이에 따라 당사 영업에 차질이 발생할 수 있습니다. 2015년 1월부터 제개정된
'화학물질의 등록 및 평가 등에 관한 법'과 '화학물질관리법'이 시행되고 있으며, 추가로 환경 및 안전 관련 법안의 입법으로 규제가 강화될 수 있습니다. 또한 정부는
온실가스 감축을 위해 지난 2013년 3월 23일부터 정부는 배출거래시스템("ETS")를 도입하였고, 2015년 1월 1일부터 실시하는 등 다양한 노력을 기울이고 있습니다.
이러한 규제환경은 관련 법규 준수를 위해 당사의 생산원가를 증가시키고 사고 발생시 우발비용을 증가시킬 가능성이 있습니다. 따라서
당사가 환경관련 규정을 준수하지 않거나 이에 적절히 대응을 하지 못할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 이외에도
당사는 화학품 제조 및 저장, 운반과 관련하여 화재, 폭발 및 기타 사고의 위험에 노출되어 있습니다. 규제 위반, 또는 사고의 발생 등은 당사의 평판과 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있는 점 유의하시기 바랍니다.

석유화학산업은 위험 물질을 취급하며 제조 공정이 고온, 고압 하에 운영되고 있어 화재 및 폭발 등의 안전사고와 환경오염 위험에 노출되어 있습니다. 이에 당사는 환경과 안전에 대한 노력을 기울이고 환경설비에 대한 투자 및 지역사회와 환경 보전을 위한 활동들을 수행할 책임이 있습니다.

당사의 사업영역인 기초화학제품은 위험물안전관리법, 환경관련법 등의 법령에 의해 규제를 받아 왔으나, 2015년 1월부터 제정 및 개정된 화학물질 등록 및 평가에 관한 법률(이하 '화평법')과 화학물질관리법(이하 '화관법')의 시행으로 보다 강화된 규제 아래에 놓여 있습니다. 이러한 규제의 강화는 산업 내 진입장벽을 높이는 요인으로 작용하는 반면, 관련 규제 준수를 위한 생산원가를 상승시키고, 사고 발생시 우발비용을 증가시키는 원인으로 작용하고 있습니다. 현재 시행 중인 화학산업 내 주요 법안 및 내용은 아래와 같습니다.

법령
주요 내용

화학물질의 등록 및 평가 등에 관한 법률
(시행일:2015.01.01)
ㅇ 제조, 수입, 판매자는 화학물질의 용도 및 양 등을 매년 보고
ㅇ 신규화학물질 및 연간 1톤 이상 등록대상 기존화학물질 제조, 수입하는 자는 유해성, 위해성 정보 등에 관한 자료를 사전 등록
ㅇ 정보제공 : 화학물질 제조, 수입자와 사용자, 판매자 간에는 상호 정보제공
제품 내 함유된 유해화학물질별로 총량 1톤 초과 시 신고

화학물질관리법
(시행일:2015.01.01)
ㅇ 유해화학물질 취급시설 보유업체는 장외영향평가서, 안전진단검사 결과보고서, 위해관리계획서 제출
ㅇ 유해화학물질 취급시설 기준강화, 도급신고 및 도급인 관리감독 의무확대
ㅇ 화학사고 발생, 보호구 미착용 등 16개 항목 위반 시 영업정지 또는 영업정지 처분에 갈음한 과징금 부과
ㅇ 화학사고 발생 시 초기 대응체계를 강화하고 즉시 관계기관에 신고

환경오염피해배상책임 및 구제에 관한 법률
(시행일:2016.01.01)
ㅇ 환경오염 유출사고 시 과실여부를 떠나 기업이 우선 책임피해구제를 위한 환경보험가입 의무화

온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률
(시행일:2013.03.23)
ㅇ 정부는 국가온실가스 감축목표 달성을 위해 계획기간별 업체별 온실가스 배출량을 할당
ㅇ 할당대상업체는 자발적 감축, 배출권 거래 및 상쇄 등을 통해 목표 달성
※ 미달성 시 최대 100천원/톤CO2e 과태료 부과

위험물안전관리법
ㅇ 위험물시설의 설치 및 변경, 위험물의 저장 및 취급 통제
ㅇ 화재를 일으킬 가능성이 큰 위험물의 운반
ㅇ 종업원이나 개인의 위험물 안전관리 위반에도 행위자가 속한 법인 처벌

자원순환사회전환촉진법
ㅇ 자원순환 목표를 설정하고, 미달시 부담금 부과
ㅇ 폐기물처분부담금 추가 신설

환경시설통합관리법
ㅇ 오염물질 배출시설의 허가관리 방식을 근본적으로 개선하고자, 최상가용기법 적용으로 과학적인 관리 체계 도입

자료: 법제처

'화평법'은 화학물질을 제조ㆍ수입하기 전에 환경부에 등록하고 화학물질의 유해성과 위해성을 평가하며 유해화학물질의 사용을 줄이거나 대체할 수 있는 기술 등을 개발하는 내용을 담고 있으며, '화관법'은 유해화학물질관리 책임자와 점검원을 두고 화학물질 관리와 배출량 조사, 화학사고에 대한 대응을 주 내용으로 하고 있습니다. '화평법'과 '화관법'은 환경 규제를 강화하는 성격을 가지고 있으며, 이에 대응하는 과정에서 관리비 증가, 투자 감소, 과징금 부담 등의 가능성이 존재합니다. 특히, '화평법'은 2013년 5월 22일 신규 제정되었으며, 2015년 1월 1일부터 시행된 '화평법'과 '화관법'에 관한 자세한 내역은 아래와 같습니다.

[화학물질의 등록 및 평가 등에 관한 법률] ('화평법')

(1) 개정이유
EU에서 화학물질과 화학물질이 함유된 제품으로부터 국민의 건강을 보호하고 자국 산업의 경쟁력을 높이기 위하여 화학물질의 등록ㆍ평가제도(REACH: Registration, Evaluation, Authorisation and Restriction of Chemicals)를 도입하고 일본 등 주요 교역국에서도 화학물질 관리를 강화하고 있는 추세에 대응하기 위하여, 일정한 화학물질을 제조ㆍ수입하려는 자는 제조ㆍ수입 전에 환경부장관에게 등록하도록 하고, 환경부장관은 화학물질의 유해성과 위해성을 평가하여 해당 화학물질을 유독물, 허가물질, 제한물질ㆍ금지물질 등으로 지정할 수 있도록 하는 등 화학물질의 유해성 및 위해성의 체계적인 관리 체계를 마련하고 위해우려제품의 안전관리체계를 마련함으로써 화학물질과 화학물질을 함유한 제품으로 인한 피해를 사전에 예방하고 국민건강 및 환경을 보호하려는 것임

(2) 주요내용
가. 신규화학물질 또는 연간 1톤 이상 기존화학물질을 제조ㆍ수입ㆍ판매하는 사업자는 환경부 령으로 정하는 바에 따라 화학물질의 용도 및 그 양 등을 매년 보고하도록 함

나. 기존화학물질에 대하여 평가위원회의 심의를 거쳐 등록대상기존화학물질로 지정ㆍ 고시하도록 함

다. 등록대상기존화학물질을 연간 1톤 이상 제조ㆍ수입하려는 자 또는 신규화학물질을 제조ㆍ수입하려는 자는 제조 또는 수입 전에 미리 등록하도록 함

라. 화학물질을 연간 100톤 이상 제조ㆍ수입하려는 자는 등록신청을 할 때 위해성에 관한 자료를 제출하도록 하되, 법 시행 후 5년 뒤에는 연간 10톤 이상 제조ㆍ수입하려는 자로 확대될 수 있도록 단계적으로 적용하도록 함

마. 등록한 화학물질에 대하여 유해성심사를 하도록 하고, 유해성이 있는 화학물질에 대해서는 유독물로 지정ㆍ고시하도록 함

바. 위해성이 있다고 우려되는 화학물질을 허가물질로 지정하여 고시할 수 있도록 함

사. 위해성이 있다고 인정되는 화학물질을 제한물질 또는 금지물질로 지정하여 고시하도록 함

아. 화학물질의 양도자는 양수자에게 해당 화학물질의 등록번호, 명칭, 유해성 및 위해성에 관한 정보 등을 제공하고, 화학물질의 하위사용자 및 판매자와 제조ㆍ수입자는 보고ㆍ등록 등을 이행하기 위하여 요청하는 해당 화학물질의 정보를 서로 제공하도록 함

자. 위해우려제품의 신고, 위해성평가, 안전ㆍ표시기준, 판매 금지 등 위해우려제품의 관리에 관한 사항을 규정함

자료: 법제처

[화학물질관리법] ('화관법')

(1) 개정이유
최근 잇따라 발생한 화학사고로 인해 현행 '유해화학물질 관리법'으로는 화학물질 관리 및 화학사고 대응에 한계가 있다는 지적이 제기되고 국민들의 불안감이 가중되고 있는바, 화학물질에 대한 통계조사 및 정보체계를 구축하여 국민의 알권리를 보장하고, 유해화학물질 취급기준 구체화, 화학사고 장외영향평가제도 및 영업허가제 신설 등을 통해 유해화학물질 예방관리체계를 강화하며, 화학사고 발생 시 즉시 신고의무를 부여하고, 현장조정관 파견 및 특별관리지역 지정 등을 통해 화학사고의 신속한 대응체계를 마련하는 한편, 제명 '유해화학물질 관리법'을 '화학물질관리법'으로 변경하여 화학물질의 체계적인 관리와 화학사고의 예방을 통해 화학물질의 위험으로부터 국민 건강 및 환경을 보호하는 법률로서의 위상을 정립하려는 것임.

(2) 주요내용
가. 법률의 제명을 「화학물질관리법」으로 변경함

나. 법 목적 및 정의 규정을 보완하여 화학물질 관리 및 화학사고 대응에 관한 법체계를 정립함

다. 화학물질의 조사를 확대ㆍ개편하고 조사결과의 정보공개절차를 마련함

라. 유해화학물질 취급자의 개인보호장구 착용 및 진열ㆍ보관량 제한의 근거를 마련함

마. 화학사고 장외영향평가 제도를 도입하고 취급시설의 검사를 실시하여 개선할 수 있도록 함

바. 유해화학물질의 영업을 구분하고 화학사고 장외영향평가, 설치검사 등의 검토를 거쳐 허가하도록 함

사. 유해화학물질의 취급을 도급할 경우 신고하도록 하고, 사업장 규모에 따라 유해화학물질관리자를 선임하여 안전교육을 받도록 함

아. 유해화학물질 취급중단 사업장에 대한 관리를 강화하도록 함

자. 사고대비물질 위해관리계획 제도를 개편하고 그 내용을 고지하도록 함

차. 화학사고 발생 시 초기 대응체계를 강화하고 즉시 관계기관에 신고하도록 함

카. 화학사고 현장에 현장수습조정관을 파견하고 특별관리지역 지정 및 전담기관 설치근거를 마련함

타. 법규위반 사업장에 대한 제재수단을 강화함

자료: 법제처

상기법 사항의 위반 시 영업정지 및 과징금 등의 처분을 받을 수 있으며 정해진 유독물질 지정기준 등에 따라 물질을 등록, 취급하여야 합니다. '화관법'이 강화된 2015년부터 영업정지 혹은 과징금을 받은 회사는 없습니다. 그러나 향후 당사의 사업장에서 유해물질 관련 화학사고가 발생한다면, 사안에 따라 영업정지 혹은 화관법 제36조에 따라 해당 사업장 매출액(처분일이 속한 연도의 직전 3개 사업연도의 연평균매출액)의 5% 이하를 과징금으로 부여 받을 수 있습니다.

한편 '화학물질의 등록 및 평가 등에 관한 법률'의 개정법률이 2018년 3월 20일에 공포되어 2019년 1월 1일부터 시행되고 있습니다. 개정안에서는 연간 1톤 이상 제조ㆍ수입하려는 기존화학물질은 30년까지 유해성과 유통량에 따라 단계적으로 모두 등록토록 하고, 미등록시 과징금을 부과하는 등의 내용이 담겨있습니다. '화학물질관리법' 또한 2018년 11월 및 2019년 6월 개정된 바 있으며, 화학물질 확인 신고제 도입, 화학물질유통관리시스템 구축ㆍ운영 등의 내용이 포함되어있습니다. 향후에도 이와 같은 법률들이 제정 및 개정되어 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 이에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다.

또한, 2009년 11월 19일, 정부는 2020년까지 평상시 사업 수준에서 온실가스 배출을 전국적으로 30% 감소하는 것을 중기 목표로 발표하였고, 저탄소 녹색성장 기본법에 따라 온실가스 다량 배출 사업장은 온실가스 배출량을 각각 정부에 보고하도록 하고, 배출목표를 부과하였습니다("온실가스 목표 관리 시스템"). 2013년 3월 23일에 시행된 온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률에 따라 정부는 배출거래시스템("ETS")를 도입하였고, 2015년 1월 1일부터 실시되고 있습니다.

당사 또한 저탄소 녹색성장 기본법에 따라 2010년 9월 관리업체로 지정되어 매년 온실가스 배출량 및 에너지 사용량을 관장기관(지식경제부)에 보고해야 합니다. 당사는 미래의 기후 변화에 큰 영향을 주는 온실가스 배출을 줄이고자 대내외적으로 노력하고 있습니다.

참고로, 2018년도 당사의 온실가스 배출량 및 에너지 사용량은 다음과 같습니다.

[온실가스 배출량 및 에너지 사용량]

사업장
단위별 온실가스
총배출량
(단위 tCO2e)
단위별 에너지
총사용량
(TJ)

수송동사옥

1,593

32

광화문D타워사옥

3,704

76

정선콘도사업소

3,793

71

대전지점

1,242

25

대림교육연구원

711

12

석유화학사업부

231

4

대덕연구소

1,757

35

여수공장

60,094

1,202

여수LHDPE공장

50,850

1,011

여수PB공장

17,546

270

여수C4공장

58,460

1,132

전주공장

28,645

585

합 계

228,626

4,455

자료 : 당사 제시자료
주1) 사업장 단위별 온실가스 총 배출량, 에너지 총 사용량을 기재하였습니다. 해당 자료는 제3자 검증완료된 2018년도 배출량 입니다. 2019년 수치는 2020년 6월 중 확정될 예정입니다. 
주2) 온실가스별 배출량 및 총 배출량과 사업장별 배출량 합계는 차이가 있을 수 있습니다.

[최근 5개년도 온실가스 배출량 및 에너지 사용량]

(단위 : tCO2e, TJ)

구 분
2018년
2017년
2016년
2015년
2014년

온실가스 (tCO2)
228,626
240,386
213,811
198,393
197,226

에너지 (TJ)
4,455
4,722
4,194
3,877
3,830

자료 : 당사 각 해당년도 사업보고서 및 당사 제시자료

그러나 이와 같은 당사의 저감활동 노력에도 불구하고, 예상하지 못한 설비 오작동 등의 발생으로 탄소 및 온실가스 배출량이 증가할 경우 당국으로부터의 제재 등을 부여받아 당사의 수익성 및 평판에 부정적인 영향을 미칠 수 있음을 투자자 여러분께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

한편, 석유화학산업은 화학품 제조 및 공급원료와 화학제품의 저장 및 운반과 관련하여 화재, 폭발 및 기타 사고가 발생할 수 있는 위험에 노출되어 있습니다. 이와 같은 위험은 신체적상해, 인명 손실, 자산 및 기기에 대한 심각한 피해 및 파손과 환경 훼손을 일으킬 수 있으며, 공장의 가동 등을 중단시킬 경우 상당한 복원비용 부담을 가져와 매출 및 이익에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 당사는 2013년 3월 여수 국가산업단지 내 당사의 고밀도 폴리에틸렌(HDPE) 저장소에서 폭발이 발생하여 17명의 사상자가 발생했던 사고를 겪은 경험이 있습니다. 동 사건으로 2013년 9월 30일 산업안전보건법 제71조 등 위반으로 부여 받은 벌금 3,000만원, 인사사고 등으로 인하여 당사의 평판 및 수익에 부정적인 영향을 미친 바 있습니다. 최근 파주와 울산의 타 산업체에서는 질소가스와 불산가스 등의 화학물질이 누출되고, 화학제품 운반선에서 누출이 발생하여 인명과 재산피해가 발행한 바 있으며 이러한 화학 시설물 사고가 향후에도 발생하지 않는다고 확신할 수 없는 상황입니다. 

이와 같이 석유화학 산업은 환경, 보건 및 안전 등에 걸쳐 다양한 규제 사항이 존재하며, 석유화학 제품의 시설은 항상 사고의 위험에 노출되어 있습니다. 각종 상황에 대하여 적절한 대응을 하지 못하여 당사가 규정을 위반하거나, 예상하지 못한 사고가 발생할 경우 당사의 영업활동 및 수익성에 부정적으로 작용할 가능성이 존재한다는 점을 유의하여 주시기 바랍니다.

[기타 부문]

[1-거.

발전업과 관련된 사항]

거. 발전사업이 포함되는 전력산업은 국민 생활수준, 경제여건 변화, 계절 및 기온 등에 따라 수요에 영향을 받지만, 하방 경직성을 가지고 있어 경기가 둔화될 시에도 사용량의 감소 정도가 여타 산업보다 덜 민감합니다. 한편,
경제성 중심의 기존 전력수급기본계획 기조에서 환경과 국민안전을 고려한 정책 조화가 강조됨에 따라

석탄과 원전 비중은 점진적으로 축소될 것으로 예상
됩니다. 이같은 정책변화는 LNG복합화력 발전사업을 영위하고 있는 포천파워(주)의 사업환경과 영업수익에 긍정적인 영향을 미칠 수 있으며 향후 정부정책의 일관성 및 정책지원 실효성, 경기, 계절적 요인 등에 따라 수요가 변동하는 발전산업의 특성상 당사의 수익성에 영향을 미칠 수 있으니 투자자 여러분께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

발전사업이 포함되는 전력산업은 국민 생활수준, 경제여건 변화, 계절 및 기온 등에 따라 수요에 영향을 받지만, 하방 경직성을 가지고 있어 경기가 둔화될 시에도 사용량이 덜 감소하는 경향을 보이고 있습니다. 일반적으로 전력 산업은 송배전, 발전, 거래 등 세 분야로 나뉘며 민자발전사업(IPP)은 민간발전사업자들이 국가기간사업인 발전사업에 참여하는 것으로 대규모 자본투자가 이루어지는 장치산업입니다. 

국내의 경우 전력소비량은 경제성장 및 소득수준 향상 등에 힘입어 꾸준한 성장세를 나타냈
습니다. 그러나
2000년대로 접어들며 경제성장률 둔화, 산업구조 변동과 12~14년에는 강제절전 등 강도 높은 전력수요관리, 전기요금 인상으로 등의 이유로 전력 소비량이 둔화되었으며, 2010년 400,000GWh의 전력 소비량을 넘긴 이후 완만한 성장세가 나타났습니다. 최근 2018년 전력소비량은 약 530,000GWh 수준이며, 이는 전년 대비 3.6% 상승한 수치입니다. 한편, 지난 2017년 12월에 산업통상자원부가 수립한 제8차 전력수급기본계획에 따르면 제8차 계획기간인 17년 부터 31년까지 기준수요(Business As Usual) 기준으로 전력소비량은 연평균 2.1%씩 증가할 것으로 전망되며, 최대전력은 2030년 기준 113.4GW에 달할 것으로 보입니다.

[전력 소비량 및 전력소비 증가율 추이]

전력 소비량 및 전력소비 증가율 추이.jpg
전력 소비량 및 전력소비 증가율 추이

자료: 한국은행 경제통계시스템

[전력수요량 및 수요증가율 전망]

전력수요전망

자료 : 산업통상자원부 8차 전력수급기본계획(2017.12)

발전사업은 전기수요에 따라 변동되고, 전기수요는 일반적으로 경제 상황에 영향을 받으나, 단기적으로는 계절 및 기후의 요인에 의하여 민감하게 반응합니다. 국내의 경우 발전부문은 제한된 경쟁시장으로 수요 측은 한국전력이 독점하여 별도의 경쟁이 발생하지 않습니다. 해외의 경우 해당 국가의 정부 등과 전력구매계약을 체결할 경우에는 경쟁 요소가 없으나, Merchant 시장으로 진입할 경우 가격입찰을 통해 발전량이 결정됩니다.

국내 주요 발전사업자는 한국전력공사가 발전부문을 분할하여 설립한 100% 자회사 한국수력원자력㈜, 한국남동발전㈜, 한국중부발전㈜, 한국서부발전㈜, 한국남부발전㈜, 한국동서발전㈜가 있으며, LNG를 주연료로 하고 있는 국내 주요 민간발전사업자로는 포스코에너지, GS EPS, 씨지앤, 에스케이이엔에스 등이있습니다. 당사의 연결대상 종속 법인인 대림에너지(주) 또한 다른 국내외 사업자들과 별도의 회사를 설립하여 민간 발전 사업에 참여하고 있습
니
다. 

[발전설비 현황]

(단위 : 만kw, %)

구분
대수
총설비용량
비중

한전 및
자회사
원자력
23
2,185.0
20.6%

석탄
59
3,431.1
32.4%

가스
105
1,580.3
14.9%

수력
37
529.5
5.0%

바이오 증유
3
25.0
0.2%

우류
18
312.7
3.0%

소계
245
8,063.6
76.1%

민자발전
석탄
2
119.0
1.1%

가스
133
2,239.5
21.1%

수력
20
98.7
0.9%

유류
10
72.5
0.7%

소계
165
2,529.7
23.9%

합계
410
10,593.3
100%

자료: 전력거래소 2019년 전력계통 운영실적 집계

한편, 제8차 전력수급기본계획은 국민의 안전과 환경을 고려한 전력공급에 대한 국민적 관심 증대에 발맞춰 안정성과 경제성 중심의 기존 전력수급기본계획 기조에서 환경과 국민안전까지 고려한 정책 조화를 강조하였습니다. 구체적으로는 원전사고에 대한 국민 우려를 반영하여 원전의 단계적 감축과 재생에너지
를 2030년 총 발전량의 20%로 확대할 예정이며 고농도 미세먼지가 사회문제로 부각되면서, 노후된 석탄 발전소의 조기폐지 등으로 석탄발전의 LNG 전환등을 추진키로 하였습니다. 제8차 전력수급기본계획에 따른 전원구성비(정격용량 기준) 전망을 보면 2017년 9.7%의 비중을 차지하는 신재생에너지의 비중은 크게 증가하여 2030년에는 33.7%까지 상승할 계획입니다. 반면 원자력, LNG 및 석탄은 2030년까지 소폭 감소할 계획이며, 석유는 그 비중이 3.50%에서 0.8%로 크게 축소될 계획입니다. 

[전원 구성비 전망]

(단위 : MW, %)

전원 구성비 전망_8차.jpg
전원 구성비 전망_8차

자료: 산업통상자원부 8차 전력수급기본계획(2017.12)
주1) 전원구성비는 연말 설비용량, 신재생 등 정격용량 기준
주2) 제주 HVDC용 동기조상기로 운전중인 제주GT 1·2호기(110MW)도 정격용량에 포함
주3) 신재생 간헐성 대응자원은 양수 설비용량에 포함

이
같은 정책변화는 LNG복합화력 발전사업을 영위하고 있는 포천파워(주)의 사업환경과 영업수익에 긍정적인 영향을 미칠 수 있으며 향후 정부정책의 일관성 및 정책지원 실효성, 경기, 계절적 요인 등에 따라 수요가 변동하는 발전산업의 특성상 당사의 수익성에 영향을 미칠 수 있으니 투자자 여러분께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

[1-너.

관광산업과 관련된 사항]

너. 관광 및 레저산업은 국내외 경제성장 및 소득수준에 영향을 받으며, 환율 등에 의존도가 높은 산업입니다. 2016년까지 외국인 관광객 입국자가 증가세를 나타낸 바 있으나, 북한 미사일 등 한반도 긴장 상황에 따른 방한 수요 감소와 사드배치로 인한 중국인 단체 관광객 감소에 따라 그 추세가 변동하는 모습을 나타내고 있습니다. 최근에는 코로나-19의 전세계적 확산에 따라 국내를 비롯하여 전세계적으로 여행 수요가 급감하였으며, 2020년 3월 누적 기준 해외 입국자수가 전년동기간 대비 약 46.8% 급감하였습니다. 향후 코로나-19에 따른 여행 수요 회복이 예상보다 지연되거나, 이에 따른 국내외 경기 회복 지연으로 인한 민간 소비심리의 위축이 지속될 경우 관광, 레저 산업 전반의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

연결실체가 영위하는 호텔 및 골프사업을 포괄하는 관광, 레저 산업은 경제 성장에 따른 소득수준 향상, 국제교류 증가에 따라 성장하는 대표적인 서비스 업종입니다. 고용효과 및 초기 사업투자비 규모가 큰 반면, 가용 인원, 계절적 요인으로 인하여 매출의 한계가 있어 투자자본의 회수가 장기화되는 특징이 있는 자본집약적 산업입니다. 

특1급호텔은 초기 대규모 자본이 동원되는 장치산업의 성격을 지니고 있으며, 사업경쟁력을 좌우하는 객실 집객력 확보를 위해 주변 환경과 교통이 양호한 대규모의 입지를 필요로 합니다. 국내 특1급 호텔의 30% 이상이 밀집해 있는 서울 지역에는 이러한 입지적 요건을 충족시키는 부지 확보와 경쟁력을 위한 시설투자 부담으로 신규 진입이 쉽지 않은 수준입니다. 또한, 단기간 내 브랜드 인지도 구축이 쉽지 않은 점도 진입장벽으로 작용하고 있습니다. 이에 따라 국내 특1급호텔은 대부분 대기업 계열사로서, 해외 유명 호텔 체인과의 업무 제휴 등을 통해 브랜드 인지도 향상을 도모하고 있습니다.

[국내 특1급 호텔 업체수 및 객실 수 추이]

(단위 : 개)

구 분
2019년
2018년
2017년
2016년
2015년
2014년

전국
업체수
64
65
78
85
75
88

객실수
22,199
25,215
28,709
28,938
24,820
29,909

서울
업체수
24
25
25
28
20
26

객실수
10,890
11,449
11,218
12,198
8,688
11,889

제주
업체수
14
15
12
16
16
15

객실수
4,068
5,357
4,997
4,485
4,429
4,223

자료: 한국관광호텔업협회

국내 관광, 레저 산업에서 중국인들은 큰 비중을 차지하고 있습니다. 중국인들의 해외여행 수요 성장과 방한 중국인 관광객 수의 증가, 위안화 강세 등으로 인해 중국인 관광객 수요가 전체 입국자 수 증가를 이끌며 2014년 최고치를 기록하였으며, 2015년 메르스 사태로 하락세를 나타냈지만 2016년 다시 최고치를 경신하였습니다. 그러나 2017년 3월 중순 이후 발생한 사드 배치 관련 단체여행 금지조치로 전년대비 48.3% 감소한 417만명이 방한하여 전체 방한 관광시장의 점유율이 2016년 46.8%에서 31.3%로 하락했습니다. 2018년은 단체여행 금지조치가 지속되는 가운데, 전년 대비 14.9% 증가한 479만명이 방한하여 전체 방한시장의 31.2%를 차지했습니다. 2019년 중국인 방한 시장 분위기가 회복 추이로 전환되며 인센티브 단체 방문객 증가로 연간 기준 입국자 수가 602만명 기록하며 전체 외국인 입국자수의 34%를 차지했습니다.

전체 방한 외국인 수는 2016년 기준 1,724만명으로 전년대비 약 30.3% 증가하였으며, 특히 중국인 관광객은 약 34.8%, 일본인 관광객은 약 25% 증가하였습니다. 그러나 2017년 외국인 관광객은 북한 미사일 등 한반도 긴장 상황에 따른 방한 수요 감소와 중국인 단체 관광객 감소로 전년대비 약 22.7% 감소하였습
니다. 다만, 2018년 들어 개별관광객 중심으로 중국, 일본, 대만 등의 관광객 수가 다시 증가세를 보였고, 평창 동계올림픽과 패럴림픽의 성공적인 개최와 한국의 이미지 제고 등의 요인으로 미국, 러시아, 캐나다 등 서구권 국가의 관광객 또한 증가하며, 전년대비 15.1% 증가한 전체 방한 외국인수는 1,535만명을 기록했습니다. 다만, 2018년 아시아를 제외한 나머지 대륙의 방한객 수도 평창올림픽, 패럴림픽을 계기로 전년 대비 크게 증가하였으나 아시아주 방한객 성장률이 상대적으로 높아 나머지 대륙의 2018년도 점유율은 전년보다 소폭 하락한 것으로 나타났습니다. 2019년 아시아 지역의 방한객수 증가와 함께 구주 및 미주 지역의 신규 노선 취항과 항공사 공동 프로모션 전개로 2018년 대비 방한객수가 증가하였으며 전체 방한객수는 1,750만명으로 전년대비 약 14% 증가하였습니다. 그러나 2020년 들어서며 중국발 신종 코로나-19 확산으로 해외여행 입국자 수가 큰 폭으로 감소하였습니다. 2020년 1월~3월 누적 입국자 수는 약 204만명으로 2019년 동기간 대비 약 46.8% 감소하였습니다. 코로나-19가 정점을 통과하고 있으나 해외여행에 대한 수요가 빠르게 회복되지 못할 경우 당사의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

[방한 외국인 관광객 국적별 구성]

(단위: 천명)

구분
2020년
(1월~3월 누적)
2019년
2018년
2017년
2016년
2015년
2014년

입국자수
비율
입국자수
비율
입국자수
비율
입국자수
비율
입국자수
비율
입국자수
비율
입국자수
비율

아시아
1,686
83%
14,590
83%
12,601
82%
10,774
81%
14,658
85%
10,968
83%
11,864
84%

- 일본
424
21%
3,272
18%
2,949
19%
2,311
17%
2,298
13%
1,838
14%
2,280
16%

- 중국
602
29%
6,023
34%
4,790
31%
4,169
31%
8,068
47%
5,984
45%
6,127
43%

- 기타
660
32%
5,296
30%
4,862
32%
4,294
32%
4,292
25%
3,146
24%
3,456
24%

미주
158
8%
1,346
7%
1,243
8%
1,117
8%
1,116
6%
974
7%
974
7%

구주
141
7%
1,095
6%
1,004
7%
936
7%
943
5%
806
6%
849
6%

(총계)
2,041
100%
17,503
100
15,347
100%
13,335
100%
17,242
100%
13,232
100%
14,202
100%

자료: 한국관광공사

한편, 주5일 근무제, 저가항공 등의 접근성 개선으로 인하여 휴양과 관람, 개별 관광객 중심의 내국인 관광객 증가에 힘입어 국내 호텔, 골프를 포함한 관광 및 레저산업의 성장이 기대되고 있으나, 분양형호텔의 증가로 인한 경쟁심화와 인터넷 발달로 인한 정보 공유의 활성화, 그리고 이로 인한 가격비교 사이트의 활성화는 호텔산업에 호재보다는 악재로 작용할 가능성이 큽니다. 또한 골프 산업과 관련하여 제주도내 골프장 증가 대비 골프 관광객 정체 현상으로 인해 고객 유치 경쟁이 심화되고 있는 상황이며, 청탁금지법 시행으로 인해 건전하고 합법적인 접대문화 정착 전까지는 매출 성장이 둔화될 것으로 예상됩니다. 당사는 고객니즈의 다양화 및 경쟁 사업자의 증가 등으로 인해 업계 간 주도권을 확보하려는 경쟁이 심화되는 상황에서 당사의 연결대상 종속회사인 글래드호텔앤리조트㈜를 중심으로 메종글래드제주호텔의 객실 및 부대시설을 개선하고, 항공우주호텔, 글래드호텔 여의도, 그리고 글래드라이브 오픈 등을 통해 신규사업을 확대해 나가고 있습니다.

한편, 골프 산업은 골프 수요대비 공급 과잉 구조로 경쟁사간 고객 유지를 위한 가격경쟁이 심화되고 있는 상황입니다. 당사와 종속회사는 가격을 통한 출혈 경쟁보다는 고객 가치 및 서비스 향상을 통한 경쟁을 위해 골프코스 경쟁력 제고, 고객 서비스 품질 향상, 브랜드 인지도 제고 등의 활동을 지속적으로 강화해 나가고 있습니다. 그러나 이러한 노력에도 불구하고 경기 회복 둔화로 인한 민간 소비심리가 위축되거나, 국내 관광산업의 큰 축을 담당하고 있는 중국의 경기변동 심화 혹은 관광 트렌드의 변화가 발생할 경우 당사의 연결대상 종속회사인 글래드호텔앤리조트㈜를 포함한 관광산업 전반의 사업에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

2. 회사위험

[2-가.

회계기준 변경에 관한 사항
]

가. IFRS 15에 대응하는 한국채택국제회계기준서(K-IFRS) 1115호를 발표하였고, 2018년 1월 1일부로 적용하기로 하였습니다.
기준서 제1115호 적용으로 인한 당사의 2018년 연결재무제표의 영향은 계약자산(미청구공사)은 약 1,772억 가량 감소, 계약부채(초과청구공사)는 약 4,698억가량 증가, 매출액과 매출원가는 각각 734억원 및 926억원 가량 감소 및 영업이익은 약 193억원 가량 증가 등이며, 신 기준서 적용을 통해 부채비율이 약 8.0% 가량 상승하였습니다. 또한 미청구공사는 계약자산으로, 초과청구공사는 계약부채로 계정과목 및 그 정의가 일부 변경되었는 바, 투자자 분들께서는 유념하여 주시기 바랍니다.

유럽과 미국의 회계기준위원회 IASB와 FASB는 기존 회계기준서에 각 회사와 산업간의 수익을 인식하는 기준의 차이가 있어 정보이용자가 회계정보를 이용하는데 어려움이 있다는 점을 인식하여, 공동 프로젝트를 통해 새로운 회계기준 작성을 계획하였습니다. 복잡한 거래에 적용할 회계 지침을 명확히 하고 광범위한 거래와 산업에 일관되게 적용할 수 있는 포괄적인 수익인식 기준을 적용하기로 하여 공표된 기준서가 IFRS 15 입니다. 우리나라에서는 IFRS 15에 대응하는 한국채택국제회계기준서(K-IFRS) 1115호를 발표하였고, 2018년 1월 1일부로 적용하기로 하였습니다.

새롭게 공표된 회계기준에서는 5단계의 단일 수익인식모형을 제시하고 이에 따라 수익을 인식하도록 하고 있습니다.

[수익인식모형]

수익인식모형

자료 : 한국회계기준원

이에 따라 당사 역시 2018년부터 K-IFRS 1115호를 적용하였으며, K-IFRS 1115호를 최초 적용한 보고기간에 변경 전에 기준에 따라 영향을 받는 재무제표의 각 항목은 다음과 같습니다.

[연결재무상태표]

(기준일: 2018년 12월 31일 )
(단위 : 원)

과 목
2018년 12월 31일

기존
수익인식기준서
조정사항
기준서
제1115호 적용

자 산

I. 유동자산
6,285,262,693,704
81,385,866,791
6,366,648,560,495

1. 현금및현금성자산
2,134,502,269,006
-
2,134,502,269,006

2. 단기금융상품
372,598,214,324
-
372,598,214,324

3. 매출채권및기타채권(주2)
1,774,945,201,348
33,876,921,386
1,808,822,122,734

4. 미청구공사(주1,2,3,4,5)
904,792,270,123
(904,792,270,123)
-

5. 계약자산 (주1,2,3,4,5)
-
727,583,730,678
727,583,730,678

6. 당기법인세자산
10,825,012,049
-
10,825,012,049

7. 재고자산(주2,3)
731,816,712,530
267,047,312,066
998,864,024,596

8. 매도가능금융자산
-
-
-

9. 당기손익-공정가치측정금융자산
12,508,592,544

12,508,592,544

10. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산
593,014,400
-
593,014,400

11. 파생상품자산
950,719,032
-
950,719,032

12. 기타유동자산(주3)
314,835,944,995
(42,329,827,216)
272,506,117,779

13. 매각예정비유동자산
26,894,743,353
-
26,894,743,353

II. 비유동자산
6,444,804,475,166
22,263,695,905
6,467,068,171,071

1. 장기금융상품
24,260,948,595
-
24,260,948,595

2. 장기매출채권및기타채권(주1)
1,278,937,038,492
7,453,438,984
1,286,390,477,476

3. 관계기업및공동기업주식
1,147,359,508,746
-
1,147,359,508,746

4. 매도가능금융자산
-
-
-

5. 당기손익-공정가치측정금융자산
214,977,212,844
-
214,977,212,844

6. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산
52,913,209,125
-
52,913,209,125

7. 유형자산
2,070,162,249,991
-
2,070,162,249,991

8. 투자부동산
1,149,537,069,277
-
1,149,537,069,277

9. 무형자산
51,707,208,330
-
51,707,208,330

10. 파생상품자산
31,661,745
-
31,661,745

11. 이연법인세자산(주4)
386,565,200,817
48,694,024,666
435,259,225,483

12. 기타비유동자산(주3)
68,353,167,204
(33,883,767,745)
34,469,399,459

자 산 총 계
12,730,067,168,870
103,649,562,696
12,833,716,731,566

부 채
-
-

I. 유동부채
4,238,472,548,087
291,570,549,644
4,530,043,097,731

1. 매입채무및기타채무
1,650,573,484,350
-
1,650,573,484,350

2. 초과청구공사(주1,2,3,4,5)
876,483,096,336
(876,483,096,336)
-

3. 계약부채(주1,2,3,4,5)
-
1,346,288,152,862
1,346,288,152,862

4. 단기차입금및유동성장기부채
813,782,755,661
-
813,782,755,661

5. 당기법인세부채
133,019,634,416
(6,047,907,183)
126,971,727,233

6. 기타충당부채(주5)
277,468,710,231
93,457,607,061
370,926,317,292

7. 금융보증부채
25,985,987,578
-
25,985,987,578

8. 하자보수충당부채
23,166,756,590

23,166,756,590

9. 파생상품부채
1,287,407,087

1,287,407,087

10. 기타유동부채(주2,6)
436,704,715,838
(265,644,206,760)
171,060,509,078

II. 비유동부채
2,253,740,315,556
(310,783,353)
2,253,429,532,203

1. 장기매입채무및기타채무
54,168,947,318
-
54,168,947,318

2. 차입금및사채
1,845,592,988,246
-
1,845,592,988,246

3. 순확정급여부채
31,200,200,521
-
31,200,200,521

4. 하자보수충당부채(주2,3)
151,793,771,547
(310,783,353)
151,482,988,194

5. 기타충당부채
38,304,671,587
-
38,304,671,587

6. 금융보증부채
3,843,355,361
-
3,843,355,361

7. 파생상품부채
-
-
-

8. 이연법인세부채
112,391,788,129
-
112,391,788,129

9. 기타비유동부채
16,444,592,847
-
16,444,592,847

부 채 총 계
6,492,212,863,643
291,259,766,291
6,783,472,629,934

자 본
-
-

Ⅰ. 지배기업 소유주지분
5,570,919,756,717
(180,886,169,330)
5,390,033,587,387

1. 자본금
218,500,000,000
-
218,500,000,000

2. 기타불입자본
538,858,177,086
-
538,858,177,086

3. 이익잉여금
4,973,877,626,948
(180,886,169,330)
4,792,991,457,618

4. 기타포괄손익누계액
(160,316,047,317)
-
(160,316,047,317)

II. 비지배지분
666,934,548,510
(6,724,034,265)
660,210,514,245

자 본 총 계
6,237,854,305,227
(187,610,203,595)
6,050,244,101,632

부 채 및 자 본 총 계
12,730,067,168,870
103,649,562,696
12,833,716,731,566

[연결포괄손익계산서]

(기준일: 2018년 12월 31일 )
(단위 : 원)

과 목
2018년 12월 31일

기존
수익인식기준서
조정사항
기준서
제1115호 적용

I. 매출액(주2)
11,057,857,038,163
(73,371,745,863)
10,984,485,292,300

II. 매출원가(주2,3)
9,656,996,090,212
(92,672,405,322)
9,564,323,684,890

III. 매출총이익
1,400,860,947,951
19,300,659,459
1,420,161,607,410

IV. 영업이익
826,086,350,647
19,271,795,068
845,358,145,715

V. 법인세비용차감전순이익
899,072,007,659
15,482,382,198
914,554,389,857

VI. 당기순이익
666,692,609,573
11,396,164,371
678,088,773,944

VII. 당기총포괄이익
600,079,297,726
11,396,164,371
611,475,462,097

주1) 기업회계기준서 제 1115호 상 계약에 있는 유의적인 금융요소에 대한 검토를 수행하여, 조정사항을 반영하였습니다.

주2) 기업회계기준서 제 1115호 상 기간에 걸쳐 이행하는 수행의무에 대한 검토를 수행하여, 조정사항을 반영하였습니다.

주3) 기업회계기준서 제 1115호 상 계약에 있는 계약이행원가에 대한 검토를 수행하여, 조정사항을 반영하였습니다.

주4) 기업회계기준서 제 1115호 도입효과로 인한 법인세 효과가 발생하여, 조정사항을 반영하였습니다.

주5) 기업회계기준서 제 1037호 상 손실부담계약을 적용함에 따라, 조정사항을 반영하였습니다.

주6) 기업회계기준서 제 1115호 상 계약자산 및 계약부채의 표시에 대한 조정사항을 반영하였습니다.

기준서 제1115호의 적용으로 계약자산(미청구공사)은 약
1,772억
가량 감소하였고, 계약부채(초과청구공사)는 약
4,698억
가량 증가하였습니다.
매출액과 매출원가는 각각 734억원 및 926억원 가량 감소하였으며, 영업이익은 약 193억원 가량 증가하였습니다. K-IFRS 적용 전 기준 부채비율은 104.1%이며, 적용 후 기준 부채비율은 약 112.1%로 신 기준서 적용을 통해 부채비율이 약 8.0% 가량 상승하였습니다.

[2-나.

사업포트폴리오 관련 위험
]

나. 당사는 2019년 시공능력순위 3위의 종합건설회사로 국내 건설업계의 수위권 기업으로서 시장을 선도하고 있습니다. 연결실체는 타 건설사와 달리 석유화학 등 기타 사업부문의 최근 3개년 동안 매출 비중이 약 14%~19% 내외에 달하는 등 다각화된 포트폴리오를 구성하고 있습니다. 그러나,
2020년 1분기말 기준 건설부문의 매출액이 전체 사업부 매출액(연결조정 전)의 약 83.1%를 차지하고 있어, 국내외 경기회복의 둔화 및 수주 경쟁이 심화되어 건설 사업부문의 매출실적이 감소할 경우 연결실체의 사업 전반에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

[종합건설업자 시공능력 평가 비교]

(단위 : 억원)

업체명
2019년 토건
 시공능력평가총액
2019년
순위
2018년
순위
2017년
순위
소재지

삼성물산(주)
175,152
1
1
1
서울

현대건설(주)
117,372
2
2
2
서울

대림산업(주)
110,042
3
3
4
서울

지에스건설(주)
104,052
4
5
6
서울

(주)대우건설
90,931
5
4
3
서울

(주)포스코건설
77,792
6
7
5
경북

현대엔지니어링(주)
73,563
7
6
7
서울

롯데건설(주)
60,644
8
8
9
서울

HDC현대산업개발(주)
52,370
9
10
8
서울

(주)호반건설
44,208
10
16
13
서울

자료: 국토교통부
주) 본 평가는 국토교통부가 전국 건설업체를 대상으로 토목건축공사업에 한해 공사실적, 경영상태, 기술능력, 신인도 등을 종합평가한 '2019 시공능력평가' 결과임

당사는 2019년 국토교통부 공시 기준으로 종합건설업자 시공능력평가 3위(2018년 기준 3위)의 종합건설회사 입니다.
국내 건설업 시장은 상위 10개사의 비중이 높은 시장이며, 공사 난이도가 높은 기술형 입찰을 제외한 국내 공공 건설공사에는 10대 건설사끼리 컨소시엄을 구성해 입찰에 참여하는 것을 제한하는 '10대 건설사 간 공동수급체 제한'으로 상위 대형건설사간의 경쟁 강도가 높습니다. 당사는 최근 3개년 평가에서 3위 ~ 4위를 기록하고 있는 업계 선두권 업체로서 우수한 시장 입지를 가지고 있습니다.

연결실체는 토목, 건축, 플랜트 등의 종합건설업을 영위하는 건설사업부와 석유화학제품을 생산 등을 포함하는 제조부문과 에너지 및 기타부문으로 구성되어 있습니다. 2019년 연간기준 및 2020년 1분기말 기준 사업부문별 매출액 및 매출 비중은 아래와 같습니다.

[사업부문별 매출액 및 비중]

(단위 : 백만원, %)

구 분
회사
주요 제품 및 서비스
2020년 1분기
2019년

금액
비율
금액
비율

건설
부문
토목공사
국내

대림산업㈜,

㈜삼호
, 고려개발㈜, 대림씨엔에스㈜

토목공사 건설용역, 

철구조물 제작/설치용역

316,531
12.5
1,236,578
12.6

해외

대림산업㈜,
DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.

61,070
2.4
408,576
4.1

소계
377,601
14.9
1,645,154
16.7

주택공사

국내

대림산업㈜,
㈜삼호, 고려개발㈜

주택공사 건설용역,
부동산 관련서비스

1,406,952
55.2
5,378,447
54.6

해외

대림산업㈜, Daelim USA, Inc.

4,338
0.2
2,845
-

소계
1,411,290
55.4
5,381,292
54.6

플랜트공사
국내
대림산업㈜
플랜트공사 건설용역
160,183
6.3
421,373
4.3

해외
대림산업㈜, Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd, 
PT. Daelim Utama Construction,
달림(남경)건설관리유한공사
166,785
6.5
543,653
5.5

소계
326,968
12.8
965,026
9.8

계
2,115,859
83.1
7,991,472
81.1

제조
부문
석유화학제품
내수
대림산업㈜
석유화학 화합물질 및 제품
121,949
4.8
533,778
5.4

수출
대림산업㈜
138,142
5.4
581,281
5.9

소계
260,091
10.2
1,115,059
11.3

모터사이클/
자동차부품
내수

대림자동차공업㈜, 대림오토바이
㈜

모터사이클, 자동차 부품
31,939
1.3
151,849
1.5

수출

대림자동차공업㈜, 대림오토바이

㈜

46,499
1.8
215,732
2.3

소계
78,438
3.1
367,581
3.8

콘크리트제품
국내
대림씨엔에스㈜
콘크리트 파일 제품
23,445
0.9
80,819
0.8

소계
23,445
0.9
80,819
0.8

계
361,974
14.2
1,563,459
15.9

에너지
 부문
IPP 지분투자,
기타발전업 등
내수

대림에너지㈜, 포승그린파워㈜

경영 컨설팅업
(발전소 등 개발),

신재생에너지 등

28,042
1.1
77,120
0.8

수출
대림에너지㈜, 포승그린파워㈜
6,145
0.2
25,299
0.3

계
34,187
1.3
102,419
1.1

기타
부문
관광/레저
부동산임대 등
국내

글래드호텔앤리조트㈜, 에이플러스디㈜, 송도파워㈜,

청진이삼자산관리㈜,
청진이삼프로젝트㈜
, ㈜삼호

객실/골프장 등, 
리조트 객실,

오피스텔/상가 등

27,827
1.1
161,335
1.6

계
27,827
1.1
161,335
1.6

공통 (미배분)
부동산 임대업 등
7,094
0.3
32,507
0.3

단순 합계
2,546,941
100.0
9,851,192
100.0

연결 조정
(37,566)
(1.5)
-151,113
-1.5

연결 합계
2,509,375
98.5
9,700,079
98.5

자료: 당사 2020년 분기보고서

연결실체의 사업부문은 토목/건축/플랜트 사업을 아우르는 건설부문, 석유화학 제품 등을 포함하는 제조부문과 에너지부문 및 기타부문으로 사업 포트폴리오가 다각화되어 있음에도 불구하고, 건설부문에 대한 매출액 비중이 2019년 연간기준 연결실체 매출액의 약 81.1%(연결조정 전 단순 합계 기준), 2020년 1분기 기준 83.1%를 차지하고 있습니다. 

참고로, 최근 사업연도 동안의 건설부문 매출 실적은 아래와 같습니다. 

[건설부문 매출 실적]

(단위 : 백만원)

구분
2020년 1분기
2019년 1분기
2019년
2018년
2017년

금액
비중
금액
비중
금액
비중
금액
비중
금액
비중

건설
토목
377,601
14.8%
351,961
14.9%
1,645,154
16.7%
1,583,983
14.2%
1,384,840
11.0%

건축
1,411,290
55.4%
1,335,774
56.7%
5,381,292
54.6%
6,394,884
57.2%
6,854,483
54.6%

플랜트
326,968
12.8%
202,885
8.6%
965,026
9.8%
1,275,596
11.4%
2,489,469
19.8%

건설부문 소계
2,115,859
83.1%
1,890,620
80.3%
7,991,472
81.1%
9,254,463
82.8%
10,728,792
85.4%

건설 외 소계
431,082
16.9%
465,010
19.7%
1,859,720
18.9%
1,919,341
17.2%
1,832,490
14.6%

매출 합계
(연결조정 전)
2,546,941
100.0%
2,355,630
100.0%
9,851,192
100.0%
11,173,804
100.0%
12,561,282
100.0%

매출액
2,509,375
-
2,322,069
-
9,700,079
-
10,984,485
-
12,335,536
-

자료: 당사 2020년 1분기 보고서
주) 상기 표에 기재된 건설부문/건설 외 소계(제조,에너지,공통) 및 매출합계는 모두 연결조정 반영 전 수치로 작성하였으며, 부문별 비중은 연결조정 반영 전의 매출액을 기준으로 산정하였습니다.

2
0202 1분기말 건설부문의 매출액 단순 합계는 약 2조 1,158억원 가량으로 연결조정 반영 전 부문별 매출액 단순 합계의 약 83.1%를 차지하고 있습니다. 2016년 매출액의 23.7%를 차지하였던 플랜트 사업부의 매출실적은 해외 사업장에서의 원가율 조정과 공기지연 등에 따른 수익성 저하와 저유가 지속에 따른 중동지역의 재정악화 등의 영향으로 매출 규모가 점차 감소하는 양상을 나타내고 있습니다. 플랜트 부문의 매출액이 연결조정전 매출 합계 대비 차지하는 비중은 2017년 19.8%, 2018년 11.4%, 2019년 9.8%를 기록하였으며 2020년 1분기말 기준 전년동기간 대비 다소 비중이 상승하여 12.8%를 차지하고 있습니다. 반면, 2016년 기준 매출액에서 43.9%의 비중을 차지하였던 건축 사업부는 국내 건축사업의 회복세가 나타남에 따라 2017년 54.6%, 2018년 57.2%, 2019년 54.6%에 이어 2020년 1분기 기준 약 1조 4,112억원의 매출실적을 시현하여 매출액의 55.4%를 차지하고 있습니다. 

이와 같이 연결실체는 여타 종합건설업체와 다르게 제조부문을 비롯하여 기타 사업부의 매출액이 최근 3개년 동안 매

출 비중의 약 14%~19% 내외를
차지하는 등 다각화된 사업부문으로 구성되어 있음에도 불구하고, 전체 매출 규모에서 건설부문이 차지하고 있는 비중이 절대적으로 높게 나타나고 있어, 향후 세계 경기회복의 둔화 및 수주 경쟁의 심화, 국내 미분양 증가 등 주택경기의 악화 등이 발생하여 건설 사업부문의 매출 실적이 급감할 경우 연결실체의 사업 전반에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니, 투자의사 결정시 이와 같은 제반 상황에 대해 충분히 고려하시기 바랍니다.

[2-다.

재무안정성에 관한 사항
]

다. 당사 및 연결대상 종속회사는 2019년말 대비 장단기차입금 증가로 2020년 1분기말 기준 부채비율은 105.2%, 차입금의존도는 20.8%로 전년말 대비 다소 재무안정성이 훼손되었으나, 여전히 안정적인 추세를 나타내고 있습니다. 한편, 2020년 1분기말 연결실체의 순차입금 규모와 PF지급보증 잔액 등을 합산한 재무위험 규모는 4,890억원으로 건설업 경쟁사 평균 규모인 1조 253억원(2019년말 기준)에 비하여 양호한 수준을 기록하고 있습니다. 그러나
향후 국내외 경기회복 둔화 및 금융환경의 급격한 변동 등이 발생할 경우 당사의 재무 안정성이 저하될 수 있으므로 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

2020 1분기말 현재 연결실체의 총차입금 규모는
2019년말 대비
3,582억원 증가한 2조 9,448억원이며,
현금성 자산 등(단기금융상품 포함)을 고려한 순차입금은

2019년말
대비
920억원 증가한
-529억원
입니다.
차입금의존도는 2017년 23.5%에서 2018년 20.7%로 줄어들었으며, 2019년말 기준 19.2%까지 하락하며 감소추세를 유지하다 2020년 1분기말 기준 20.8%로 전년말 대비 소폭 상승하였습니다. 연결실체의 재무안정성 추이는 아래와 같습니다.

[재무안정성 추이]

[연결기준]
(단위: 백만원, %)

구분
2020년 1분기
2019년
2018년
2017년

자산 총계
14,145,138
13,445,224
12,833,717
13,402,455

현금성자산 등
2,997,761
2,731,601
2,507,100
2,063,772

부채 총계
7,252,236
6,708,517
6,783,473
7,708,148

차입금(단기)
659,198
637,522
813,783
957,950

차입금(장기)
2,285,626
1,949,060
1,845,593
2,196,555

총 차입금
2,944,824
2,586,582
2,659,376
3,154,505

순 차입금
-52,937
-145,019
152,276
1,090,733

자본 총계
6,892,902
6,736,707
6,050,244
5,694,306

유동비율
157.3
157.8
140.5
137.2

차입금의존도
20.8
19.2
20.7
23.5

부채비율
105.2
99.6
112.1
135.4

자료: 당사 2020년 1분기 보고서(연결기준)
주1) 현금성자산 등= 현금및현금성자산 + 단기금융상품

주2) 순 차입금은 총 차입금에서 현금성자산 등을 차감한 금액
주3) 차입금(단기)는 단기차입금과 유동성사채의 합계액
주4) 차입금(장기)는 장기차입금과 사채의 합계액

[별도기준]
(단위: 백만원, %)

구분
2020년 1분기
2019년
2018년
2017년

자산 총계
10,377,683
10,072,030
10,067,945
10,637,713

현금성자산 등
2,018,163
1,948,891
1,722,490
1,491,476

부채 총계
4,670,699
4,625,408
4,966,103
5,990,027

차입금(단기)
493,572
556,350
684,443
835,512

차입금(장기)
940,586
940,439
952,721
1,249,884

총 차입금
1,434,157
1,496,788
1,637,164
2,085,396

순 차입금
-584,005
-452,103
-85,326
593,920

자본 총계
5,706,984
5,446,622
5,101,842
4,647,686

유동비율
142.8
146.4
131.6
129.1

차입금의존도
13.8
14.9
16.3
19.6

부채비율
81.8
84.9
97.3
128.9

자료: 당사 2020년 1분기 보고서(별도기준)
주1) 현금성자산 등= 현금및현금성자산 + 단기금융상품
주2) 순 차입금은 총 차입금에서 현금성자산 등을 차감한 금액
주3) 차입금(단기)는 단기차입금과 유동성사채의 합계액
주4) 차입금(장기)는 장기차입금과 사채의 합계액

연결실체의 부채비율은 2017년 135.4%에서 2018년말 112.1%,
2019년말 99.6%로 점점 감소추세를 지속하다, 2020년 1분기말 105.2%로 전년말 대비 5.6%p 상승하였습니다.
당사 및 연결대상 종속회사는 2015년에 흑자전환으로 돌아선 뒤 2016년 이후 석유화학 및 국내 주택사업 호조세와 연결종속회사의 실적개선에 따른 이익 증가, 재무구조 개선을 통해
2020년 1분기말까지 전반적인 재무안정성이 안정적인 수준을 유지 중에 있습니다.
한편,
당사의 별도기준 차입금 규모는 2018년 약 1조 6,371억원에서 2019년 약 1조 4,968억원, 2020년 1분기말 1조 4,342억원으로 3개년 연속 감소 추이에 있습니다. 이에 따라 차입금의존도 역시 2018년 16.3%, 2019년 14.9%, 2020년 1분기말 13.8%로 하락하였습니다. 또한, 당사의 별도기준 부채비율은 2018년 97.3%, 2019년 84.9%, 2020년 1분기말 81.8% 수준으로 전년말 대비 개선된 모습을 보이고 있습니다.

한편, 2020년 1분기말 기준 연결실체의 장단기 차입금 및 사채의 세부 내역은 아래와 같습니다. 

[장ㆍ단기차입금의 내역]

(단위 : 백만원)

구 분
차 입 처
당분기말 이자율(%)
2020년 1분기말
2019년말

단기차입금

일반대출 외
NH농협은행 외
1.40~3.04
180,341
151,467

장기차입금

시설대출
한국산업은행 외
1.75~3.40
602,148
607,977

운영자금대출 외
국민은행 외
0~5.40
973,653
639,743

장기차입금 소계
1,575,801
1,247,720

차감 : 유동성장기부채
(171,449)
(178,915)

현재가치할인차금(유동)
(489)
(674)

유동성장기부채(장부가액)
(170,960)
(178,241)

현재가치할인발행차금(비유동)
(15,481)
(16,061)

차감 계
1,388,871
1,052,744

자료: 당사 2020년 1분기 보고서(연결기준)

[사채 내역]

(단위 : 백만원)

종 류
발행일
상환일
당분기말
이자율(%)
2020년 1분기말
2019년말
보증여부

제258-1회 공모사채
2017-06-02
2020-06-02
2.95
146,000
146,000
무보증

제258-2회 공모사채
2017-06-02
2022-06-02
3.52
54,000
54,000
무보증

제260-1회 공모사채
2017-09-15
2020-09-15
2.77
162,000
162,000
무보증

제260-2회 공모사채
2017-09-15
2022-09-15
3.24
31,000
31,000
무보증

제261-1회 공모사채
2018-04-06
2021-04-06
3.04
240,000
240,000
무보증

제261-2회 공모사채
2018-04-06
2023-04-06
3.37
60,000
60,000
무보증

제262회 사모사채
2018-05-30
2021-05-30
2.80
30,000
30,000
무보증

제263-1회 공모사채
2019-10-04
2022-10-04
1.72
150,000
150,000
무보증

제263-2회 공모사채
2019-10-04
2024-10-04
1.94
150,000
150,000
무보증

제33회 사모사채
2010-12-14
2022-12-31
3.00
9,951
9,951
무보증

제34회 사모사채
2011-03-29
2022-12-31
3.00
13,267
13,267
무보증

제35회 공모사채
2011-07-04
2022-12-31
3.00
16,584
16,584
무보증

제4회 무기명식 이권부 사모사채
2018-04-30
2021-04-30
3M CD+3.10%
50,000
50,000
무보증

제5회 무보증 공모사채
2019-06-05
2022-06-03
2.28
100,000
100,000
무보증

합 계
1,212,802
1,212,802

차감 : 유동성장기부채(액면가액)
(308,000)
(308,000)

사채할인발행차금(유동)
(104)
(186)

유동성장기부채(장부가액)
(307,896)
(307,814)

사채할인발행차금(비유동)
(8,047)
(8,486)

차감 계
896,755
896,316

자료: 당사 2020년 1분기 보고서(연결기준)

단기차입금의 경우 2020년 1분기말 기준 1,803억으로 2019년 말 1,514억원 대비 다소 증가하였으며, 장기차입금의 경우 2020년 1분기말 1조 5,758억으로 2019년 말 1조 2,477억원 대비 다소 증가하였습니다.
당사는 2020년 1분기말 기준 사채의 합계(차감전)는 1조 2,128억원으로 전년말 대비 변동 사항은 없습니다.

한편, 신고서 제출 직전 영업일 기준 연결실체의 시장성 차입금의 만기 구조는 아래와 같습니다. 

[시장성 차입금 만기 구조]

(기준일: 2020.05.15)
(단위 : 백만원)

구분 (백만원)
1년미만
1년이상 2년미만
2년이상 3년미만
3년이상
합계

회사채
598,000
30,000
395,000
189,802
1,212,802

기업어음
-
-
-
-
-

계
598,000
30,000
395,000
189,802
1,212,802

자료: 당사 제시자료

신고서 제출 직전 영업일 기준 당사 및 연결대상 종속회사의 회사채 및 기업어음은 대부분 3년 이내에 만기가 도래할 예정이
며, 약
49.3%
에 해당하는
5,980억원이
1년
이내에 만기가 종료될 것으로 나타나고 있습니다.

2020년 1분기말 기준 연결기준
당사가 보유하고 있는 현금 및 현금성자산과 단기금융상품의 합계액이
약 2조 8,238억원으로
상기 시장성 차입금의 만기 도래가 연결실체의 유동성 악화에 초래할 영향은 크지 않을 것으로 사

료
됩니다.

한편, 2020년 1분기말 당사 및 연결대상 종속회사와 경쟁사의 2019년말 재무 Exposure 현황은 아래와 같습니다. 

[경쟁사 대비 재무 Exposure 현황]

(단위: 백만원)

구분
순차입금
PF
재무 Exposure

금액
비율
금액
비율
금액
비율

대림산업
-52,937
-0.8%
542,000
7.9%
489,063
7.1%

삼성물산
595,774
2.2%
-
-
595,774
2.2%

현대건설
-1,637,875
-18.8%
1,837,100
21.1%
199,225
2.3%

포스코건설
-4040
-0.1%
44,500
1.6%
40,460
1.4%

대우건설
1,652,506
66.4%
426,734
17.1%
2,079,240
83.6%

GS건설
1,276,219
30.8%
1,472,208
35.5%
2,748,427
66.3%

경쟁사평균
304,941
3.5%
720,424
8.4%
1,025,365
11.9%

자료: 당사 2020년 1분기 보고서, 각사 한국기업평가 제시 2019년 재무수치 및 각사 2019년 사업보고서
주1) 순차입금비율 = (장단기차입금-현금및현금성자산 등) / 자기자본
주2) PF비율 = PF 대출잔액 / 자기자본

2020년 1분기 말까지 당사 및 연결대상 종속회사의 순차입금 규모는 감소 추세였으며 당사의 순차입금 규모 및 비중, PF 지급보증 잔액 등을 합산한 재무 Exposure는 약
4,890억원
수준으로 여타 건설 경쟁업체들의 평균치인 1조 253억원과 비교하였을 때 양호한 수준을 유지하고 있는 것으로 판단됩니다.
2020년 1분기말 기준 당사 및 연결대상 종속회사의 PF 지급보증 잔액은 5,420억원으로
당사의 총 자산 규모 및 현금성자산 수준에 비하여 재무적 영향은 제한적인 수준입니다.
연결실체의 순차입금 및 PF지급보증 등을 포함한 재무위험 노출 규모는 건설업 경쟁업체 대비 양호한 수준이나 향후 시장 상황에 따라 위험으로 작용할 소지가 있으니 투자자 여러분께서는 유의하시기 바랍니다.
참고로, PF지급보증과 관련한 세부 사항은 본 신고서 내 '회
사위험
사.'
를 참고하여 주시기 바랍니다.

한편, 당사는 사우디아라비아 폴리부텐 공장 운영 사업을 위한 투자를 진행 중입니다. 단일공장에서 범용 폴리부텐과 고반응성 폴리부텐을 생산할 수 있는 기술 특허를 바탕으로 연간 8만톤의 폴리부텐을 생산할 수 있는 세계적인 규모의 공장을 건설해 운영할 계획입니다. 폴리부텐은 윤활유 및 연료첨가제 제조는 물론, 접착제와 건설용 접착 마감재 등 다양한 사업에 사용되며 이를 생산할 사우디아라비아 공장은 2022년 착공해 2024년 상업운전에 돌입할 것으로 예상됩니다. 사우디아라비아 폴리부텐 공장 건설 투자와 관련된 상세 내역은 아래와 같습니다.

[수시공시의무관련사항(공정공시)]

1. 정보내용
공시제목
사우디 폴리부텐 공장 건설 계획

관련 수시공시내용
※ 당사는 사우디 아람코와 프랑스 토탈이 합작으로 추진하는 Amiral 프로젝트에 참여하여 연간 8만톤 규모의 폴리부텐 공장 건설을 검토 중입니다. 

 - 위치 : 사우디아라비아 동부 주베일 산업단지 
 - 일정 : 2022년 착공, 2024년 상업운전 목표

예정 공시 일시
-

2. 정보제공내역
정보제공자
대림산업

정보제공대상자
언론사, 기관투자자

정보제공(예정)일시
2019년 1월 16일

행사명(장소)
보도자료, IR

3. 연락처(관련부서/전화번호)
재무기획팀 / 02-2011-7619

4. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

- 상기 내용은 계획사항으로 향후 사업 진행상황에 따라 변경될 수 있음을 유의하시기 바랍니다. 

- 당사의 투자금액 등 세부사항은 확정되지 않았으며 이와 관련하여 추후 결정되는 시점에 관련 공시를 제출할 예정입니다.

※ 관련공시
-

자료 : 금융감독원 전자공시시스템(2019.01.16)

또한, 독자기술로 개발한 윤활유 첨가제 대림시놀(DaelimSynol)의 상업 생산을 위한 신규 공장 건설에도 총 400억원 규모의 투자를 진행하고 있습니다. 이를 통해
2019년 4분기 연간 5,000톤 규모의 윤활유 첨가제를 생산 가능할 것으로 보입니다. 대림시놀은 당사의 고부가가치 윤활유 첨가제의 자체 브랜드로 자동차와 각종 산업용 기계설비에 사용되는 윤활유의 점도조절과 품질 향상을 위한 필수첨가제입니다.
 
상기 투자 이외 당사는 2019년 10월 30일 고부가 스페셜티 제품의 라인업 강화를 위해 Kraton으로부터 IRL(Isoprene Rubber Latex) 생산시설 및 IR(Isoprene Rubber), IRL 원천기술 등을 보유한 Cariflex 사업부를 인수하기로 결정하였습니다. 동 사업부를 인수하기 위한 거래금액은 약 6,182억원 규모이
며, 증권신고서 제출일 현재 당사는 해당 사업부 인수를 완료하였습니다. 이에 대한 상세 내용은 하기를 참조하여 주시기 바랍니다.

투자판단 관련 주요경영사항

1. 제목
고부가 스페셜티 제품의 라인업 강화를 위한 해외 자산 인수

2. 주요내용
- 당사는 미국 Kraton이 보유한 Cariflex 사업부를 인수하기 위한 계약을 체결할 예정입니다. 

- 인수목적 : 고부가 스페셜티 제품의 라인업 강화를 위해 Kraton으로부터 IRL(Isoprene Rubber Latex) 생산시설 및 IR(Isoprene Rubber), IRL 원천기술 등을 인수 

- 거래 상대방 : 미국 Kraton 

- 거래 금액(예정) : 약 6,182억원 ($5.3억) 
※ 2018년말 자산총계(12,833,716,731,566원) 대비 4.8% 
※ 2018년말 자기자본(6,050,244,101,632원) 대비 10.2% 
※ 환율: 2019.10.30 최초 고시 매매기준율 적용 
 (1 USD = 1,166.50원) 
※ Deal Closing 시 재고 현황 등에 따른 가격조정 반영 예정 

- 주요 내용 : Kraton Cariflex 사업부의 브라질 생산 시설, 원천기술, 영업권, 생산/연구/판매 인력 인수

3. 이사회결의일(결정일) 또는 사실확인일
2019-10-30

- 사외이사 참석여부
참석(명)
5

불참(명)
-

- 감사(사외이사가 아닌 감사위원) 참석여부
참석

4. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

- 당사는 Kraton의 Cariflex 사업부 인수를 위하여 미국 현지법인을 설립할 예정입니다. 

- 거래 금액 등 기타 조건이 확정된 시점에 추가로 공시할 예정입니다.

※ 관련공시
-

자료 : 금융감독원 전자공시시스템(2019.10.30)

타법인 주식 및 출자증권 취득결정

1. 발행회사
회사명
Cariflex Pte. Ltd.

국적
싱가포르
대표자
윤도경

자본금(원)
-
회사와 관계
계열회사

발행주식총수(주)
-
주요사업
유화 제품 판매, 제품생산 법인 관리

2. 취득내역
취득주식수(주)
-

취득금액(원)
292,248,000,000

자기자본(원)
6,050,244,101,632

자기자본대비(%)
4.83

대규모법인여부
해당

3. 취득후 소유주식수 및 지분비율
소유주식수(주)
-

지분비율(%)
100

4. 취득방법
현금취득

5. 취득목적
미국 Kraton사 Cariflex 사업 인수

6. 취득예정일자
2020-03-04

7. 자산양수의 주요사항보고서 제출대상 여부
아니오

-최근 사업연도말 자산총액(원)
12,833,716,731,566
취득가액/자산총액(%)
2.28

8. 우회상장 해당 여부
아니오

-향후 6월이내 제3자배정 증자 등 계획
해당사항없음

9. 발행회사(타법인)의 우회상장 요건 충족여부
해당사항없음

10. 이사회결의일(결정일)
2020-02-25

-사외이사 참석여부
참석(명)
5

불참(명)
0

-감사(사외이사가 아닌 감사위원)참석여부
참석

11. 공정거래위원회 신고대상 여부
해당

12. 풋옵션 등 계약 체결여부
아니오

-계약내용
-

13. 기타 투자판단과 관련한 중요사항
- 본 주식 취득은 미국 Kraton사 Cariflex 사업 인수를 위해 당사 싱가포르 현지법인에 출자하는 것입니다. 

- 인수목적 : 고부가 스페셜티 제품의 라인업 강화를 위해 Kraton사로부터 IRL(Isoprene Rubber Latex) 생산시설 및 IR(Isoprene Rubber), IRL 원천기술 등을 인수 

- 상기 발행회사의 내용 중 자본금은 $1 이며, 발행주식총수는 1주입니다. (취득주식수 240,000,000주, 
취득후 소유주식수 240,000,001주) 

- 상기 '취득금액'은 $2.4억에 대하여 2020.02.25 최초 고시 매매기준율(1 USD = 1,217.70원)을 적용하여 원화로 환산한 금액입니다. 

- 상기 '자기자본' 및 '자산총액'은 2018년말 연결재무제표 기준입니다. 

- 아래 발행회사의 요약 재무상황은 발행회사가 '19.12.31 신설법인임에 따라 그 기재를 생략합니다. 

- 본 취득 결정은 향후 사업 진행 상황에 따라 변경될 수 있습니다. 

- 본 취득 결정은 공정거래법 제11조의2에 따른 대규모내부거래에 해당하여 본 공시로 공정거래법상의 공시 의무를 갈음합니다.

※관련공시
2019-10-30 투자판단 관련 주요경영사항 

자료 : 금융감독원 전자공시시스템(2020.02.25)

타인에 대한 채무보증 결정

1. 채무자
Cariflex Pte. Ltd.

- 회사와의 관계
계열회사

2. 채권자
KDB산업은행 싱가포르 지점

3. 채무(차입)금액(원)
365,310,000,000

4. 채무보증내역
채무보증금액(원)
365,310,000,000

자기자본(원)
6,050,244,101,632

자기자본대비(%)
6.04

대규모법인여부
해당

채무보증기간
시작일
2020-03-04

종료일
2025-03-04

5. 채무보증 총 잔액(원)
3,261,138,700,000

6. 이사회결의일(결정일)
2020-02-25

- 사외이사 참석여부
참석(명)
5

불참(명)
0

- 감사(사외이사가 아닌 감사위원) 참석여부
참석

7. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

- 본 채무보증은 미국 Kraton사 Cariflex 사업 인수와 관련, 당사 싱가포르 현지법인의 대출금에 대하여 당사가 모회사 보증을 제공하는 것입니다. 

- 상기 채무(차입)금액 및 채무보증금액은 $3억을 원화로 환산한 금액입니다. 
※ 적용환율 : 1 USD = 1,217.70원 ('20.02.25 최초 고시 매매기준율 적용) 

- 본 채무보증의 담보비율은 대출금의 130% 입니다. (원리금, 지연이자 등 포함) 

- 상기 자기자본은 2018년말 연결재무제표 기준입니다. 

- 상기 채무보증기간 시작일은 대출금의 기표일이며, 종료일은 상환 만기일(기표일로부터 5년)입니다. 

- 상기 채무보증 총 잔액은 채무보증 한도이며, 미사용잔액이 포함된 수치입니다. 

- 채무보증 한도 
 ① PF 관련 보증한도 : 5,420억원(미사용한도 없음) 
 ② 일반보증한도 : 2조 7,191억원(미사용한도 3,491억원) 

- 아래 채무자의 요약 재무상황은 채무자가 '19.12.31 신설법인임에 따라 그 기재를 생략합니다. 

- 아래 채무자별 채무보증 잔액은 자기자본의 10% 이상만 별도 표기하였습니다.

※ 관련공시
2019-10-30 투자판단 관련 주요경영사항 

자료 : 금융감독원 전자공시시스템(2020.02.25)

이와 같이 해당 사업들에 대한 신규투자는 석유화학 부문의 경쟁력을 제고하는 동시에 사업변동성을 완화하고 수익창출력을 개선시킬 기회가 될 수 있습니다. 또한, 투자가 계획대로 진행될 경우 당사의 현금창출력을 감안할 때 재무안정성의 약화 정도는 크지 않을 것으로 예상됩니다. 다만, 투자로 인한 재무부담 확대, 업황 변동으로 당초 계획 대비 사업수지가 저하될 가능성 등을 감안할 때 불확실성이 내재되어 있으니 투자자께서는 이에 유의하시기 바랍니다.

2019년 7월 주요 언론사들은 당사 자산인 아크로 서울포레스트 비주거시설(업무시설, 판매시설, 근린생활시설 및 문화집회시설)의 매각 추진설을 보도하였습니다. 이에 한국거래소는 해당 매각 추진설에 대한 조회공시를 요구하였으며, 당사는 본건과 관련하여 매각주관사를 선정하여 매각을 검토 중에 있다고 답변했습니다. 당사는 2020년 02월 21일 동 자산의 매각과 관련하여 LB자산운용사를 우선협상대상자로 선정하여 매각 협상 중이라고 밝혔습니다. 이후 2020년 02월 25일 개최된 이사회결의를 통해 동 자산에 대한 매각을 승인하였으며, 2020년 04월 02일 엘비전문투자형27호사모부동산투자회사와 부동산 매매계약을 체결하였습니다. 매각 완료시점인 4분기에 매출인식 및 매각대금 6천억원이 유입될 예정이며 당사 재무구조 개선에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 판단됩니다.

조회공시 요구(풍문 또는 보도)에 대한 답변(미확정)

1. 제목
대림산업(주), 유형자산(아크로 서울 포레스트 내 비주거 시설) 매각 추진설에 대한 조회공시 답변

2. 내용
당사는 아크로 서울 포레스트 내 비주거 시설(업무, 판매, 문화 시설 등) 매각과 관련, LB자산운용을 우선협상대상자로 선정하여 매각 협상 중에 있습니다. 향후 구체적인 내용이 확정되는 시점 또는 1개월 이내에 재공시 하겠습니다. 

(공시책임자) 강경중 담당임원 

※ 이 내용은 거래소의 조회요구(2019년 07월 22일 16:07)에 따른 공시사항임 

※ 관련 공시일 : 
2019년 7월 23일 
2019년 8월 22일

3. 재공시예정일
2020-03-20

자료: 금융감독원 전자공시시스템(2020.02.21)

투자판단 관련 주요경영사항

1. 제목
부동산(Acro Seoul Forest 비주거 시설) 매각 결정

2. 주요내용
- 당사는 2020년 2월 25일 개최된 이사회에서 당사가 보유한 판매 목적 부동산(Acro Seoul Forest 비주거 시설)을 매각하는 것을 승인하였습니다. 

- 계약상대 : 엘비전문투자형27호사모부동산투자 유한회사 

- 계약금액(예정) : 600,000,000,000원 (VAT 제외) 
※ 2018년말 자산총계(12,833,716,731,566원) 대비 4.68% 
※ 2018년 매출액(10,984,485,292,300원) 대비 5.46%

3. 이사회결의일(결정일) 또는 사실확인일
2020-02-25

- 사외이사 참석여부
참석(명)
5

불참(명)
-

- 감사(사외이사가 아닌 감사위원) 참석여부
참석

4. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

※ 본 공시는 거래소의 조회공시 요구(2019년 07월 22일 16:07)에 대한 확정공시입니다

자료: 금융감독원 전자공시시스템(2020.02.25)

이처럼 당사 및 연결대상 종속회사는
2020년 1분기 연결기준으로 부채비율과 차입금의존도가 전년말 대비 다소 상승하였으나 여전히 경쟁사 대비 안정적인 수준을 나타내고 있으며,
건설업 경쟁사 평균 대비 우수한 재무위험 노출규모를 기록하고 있습니다. 또한
2020년 1분기말 기준 연결실체의 수익성이 전년동기 대비 개선된 점 등을 고려
하였을 때 안정적인 수준이며, 당사의 신인도 등을 고려할 때 가까운 장래에 당사의 재무 안전성이 급격하게 훼손될 가능성은 높지 않은 것으로 판단됩니다. 다만, 향후 국내외 경기둔화 및 부동산 경기 위축 등으로 수익성 저하 및 신사업에 대한 신규투자와 함께 차입금이 증가할 경우 당사의 재무안전성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 당사의 재무구조에 대한 지속적인 모니터링이 필요합니다.

[2-라. 수익성에 관한 사항]

라. 2017년에는 주택매출 증가와 DSA 흑자 전환에 힘입어 전년 동기 대비 증가한 12조 3,355억원의 매출액과 5,459억원의 영업이익을 기록하였습니다. 2018년에는 매출액이 10조 9,844억원으로 전년 대비 다소 감소하긴 했지만 건설사업부의 고른 실적개선과 석유화학사업부의 안정적인 이익 기여로 전년대비 54.5% 증가한 8,454억원의 영업이익을 기록하였습니다.

20
1
9
년에도 주택 원가율이 하락함에 따라 9조 7,000억원의 매출액과 1조 1,301억원의 영업
이익을 기록하며 창사 이래 최대 영업이익을 이어가고 있으
며, 2020년 1분기 역시 우수한 분양률과 양호한 원가율 추이 및 종속회사의 실적 개선세 등의 효과로 전년동기간 대비 실적 개선세를 이어가고 있습니다.

그러나,
최근 석유화학제품 최대 수출시장인 중국의 경제성장률의 둔화 및 자급률 개선 등은 유화부문 업황에 부정적으로 작용할 수 있습니다.
실제로, 유화부문의 영업이익은 다소 성장이 정체되어 2017년 1,362억으로 전년 1,921억 대비 크게 감소하였습니다. 2018년, 2019년에도 각각
959억원
, 749억원으로 유화부문의 실적 감소세가 이어지고 있으
며, 2020년 1분기 중 경기둔화 우려에 따른 제품가격 하락으로 전년동기간 대비 76.1% 감소하였습니다. 2017년 이후 건설부문의 영업이익 창출에 기여
한
주택부문
은
분양물량 급증에 따른 공급과잉 우려가 확대되는 가운데, 향후 부동산 정책 변화 등에 따라 국내 부동산 경기 회복이 둔화될 경우 연결실체의 수익성이 악화될 수도 있음
을 투자자 여러분께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

당사 및 연결대상 종속회사의 수익성 현황 및 주요 재무지표는 아래와 같습니다. 

[수익성 관련 주요 재무수치]

(단위: 백만원)

구분
2020년 1분기
2019년 1분기
2019년
2018년
2017년

매출액
2,509,375
2,322,069
9,700,078
10,984,485
12,335,536

매출원가
2,042,303
1,923,968
8,042,507
9,564,324
11,139,469

매출총이익
467,073
398,101
1,657,571
1,420,162
1,196,067

매출총이익률
18.61%
17.14%
17.09%
12.93%
9.70%

영업이익
290,181
240,888
1,130,120
845,358
545,899

영업이익율
11.56%
10.37%
11.65%
7.70%
4.43%

당기순이익
223,199
236,382
710,307
678,089
507,999

당기순이익율
8.89%
10.18%
7.32%
6.17%
4.12%

자료: 당사 공시서류(연결기준)

2016년
당사 및 연결대상 종속회사는
석유화학사업의 마진이 개선되고 DSA의 적자가 축소되는 등 우호적인 흐름이 지속되어 연결기준 매출액은 전년 대비 3.6% 가량 증가한 9조 8,538억원을
, 영업이익은 전년동기 대비 약 54.3% 증가한 4,194억원을 시현하였습니다.
2017년에도 주택매출 증가와 DSA 흑자 전환에 힘입어 전년 동기 대비 증가한 12조 3,355억원의 매출액과 5,459억원의 영업이익을 기록하였습니다. 2018년에는 매출액이 10조 9,844억원으로 전년 대비 다소 감소하긴 했지만 건설사업부의 고른 실적개선과 석유화학사업부의 안정적인 이익 기여로 인해 8,454억원의 영업이익을 기록하였습니다
.
2019년에도 주택 원가율이 하락함에 따라 9조 7,000억원의 매출액과 1조 1,301억원의 영업이익을 기록하며 최
근

창사 이후 최대 실적을 달성하였습니다. 2020년 1분기 당사는 약 2조 5,093억원 매출액과 약 2,902억원의 영업이익을 달성하는 등 경기 둔화 압력이 높아졌음에도 불구하고 전년대비 각각 약 8.1%, 20.4% 증가하였습니다. 종속기업인 삼호(주)의 일회적 정산 이익에 따라 실적이 크게 개선되었고, 2019년12월 관계기업으로 분류되었던 고려개발(주)가 종속기업으로 재분류됨에 따라 연결실체의 수익성 개선에 기여하였습니다.

한
편, 당사는 사우디아라비아를 비롯한 중동지역에서 플랜트 등의 수주사업을 영위하고 있습니다. 사우디 현지법인인 DSA와 마찬가지로 당사 역시 중동지역 사업장 등에서 2013년부터 원가율 조정을 반영하였으며, 국내 부동산 경기 위축으로 인하여, 2012년 약 4,890억원을 나타내었던 당사의 별도기준 당기
순이익은
2013년말 1,659억원으로 크게 감소하였으며, 2014년에는 적자전환 하였습니다. 2015년에는 국내 주택경기 호조세와 유화부문의 마진 강화 등으로 인하여 당기순이익 흑자전환에 성공한 바 있으며, 2016년에는 주택사업 매출 증가에 힘입어 매출은 전년 대비 증가하였으나 플랜트부문의 원가 조정 등으로 원가율이 상승하며 영업이익은 소폭 하락한 3,247억원을 기록하였습니다. 2017년 역시 평택대교 재설계,
국내 도로 현장의 공기지연 등으로인해 토목 부문에서 추가원가가 반영됨에 따라
, 매출액의 증가에 비해 영업이익이 소폭 증가하는데 그쳤습니다.
그러나 2018년과 2019년에는 저수익현장 마무리에 따른 주택부문의 수익성 개선 및 주택부문 원가율 호조 등으로 영업이익이 크게 상승하여 각 6,030억원, 8,158억원을 기록하였습니다. 2020년 1분기 COVID-19 팬더믹(전세계적 유행)에 따라 글로벌 경기 둔화 압력이 높아졌고 당사가 영위하는 건설업 역시 부정적인 영향을 받을 가능성을 배제할 수 없습니다. 다만, 당사의 경우 주요 경쟁사 대비 해외 매출비중이 낮아 해외 일부 국가들의 Lock Down에 따른 Project 중단 및 전반적인 수익성 둔화 가능성은 낮은 것으로 판단됩니다. 당사의 별도기준 2020년 1분기 영업이익은 1,705억원으로 당사의 우수한 주택브랜드 파워에 따른 양호한 분양률과 원가율 관리로 전년동기간 대비 1% 증가하였으며, 건설사업부문의 영업이익은 전년동기간 대비 12.4% 증가한 수준을 기록하였습니다. 이와 같이 국내 주택경기의 회복세와 해외 수주현장에서의 원가변동, 글로벌 경기 변동성 등의 변수는 당사 및 연결실체의 수익성 전반에 영향을 미치고 있습니다.

아래는 연결실체의 부문별 영업이익 현황입니다.

[부문별 영업이익 요약]

(단위 : 억원)

구분
2020
2019
2018

1Q
계
1Q
2Q
3Q
4Q
계
1Q
2Q
3Q
4Q
계

대림(건설)
1,654
1,654
1,471
1,946
1,043
2,949
7,409
1,589
1,254
1,346
882
5,071

대림(유화)
51
51
214
248
225
62
749
232
333
326
68
959

대림산업
1,705
1,705
1,685
2,194
1,268
3,011
8,158
1,821
1,587
1,672
950
6,030

DSA
31
31
25
195
21
4
245
338
77
24
75
514

종속회사
1,166
1,166
699
588
941
670
2,898
323
586
359
642
1,910

연결영업이익
2,902
2,902
2,409
2,977
2,230
3,685
11,301
2,482
2,250
2,055
1,667
8,454

구분
2017
2016

1Q
2Q
3Q
4Q
계
1Q
2Q
3Q
4Q
계

대림(건설)
359
954
1,216
-335
2,194
43
614
560
109
1,326

대림(유화)
403
382
384
193
1,362
546
573
515
287
1,921

대림산업
762
1,336
1,600
-142
3,556
589
1,187
1,075
396
3,247

DSA
52
112
18
138
320
-161
-169
-118
77
-371

종속회사
326
-18
355
920
1,583
479
344
350
145
1,318

연결영업이익
1,140
1,430
1,973
916
5,459
907
1,362
1,307
618
4,194

자료: 당사 제시 자료

2
015년 연결기준 영업이익 흑자전환에 성공
한 뒤
당사 및 연결대상 종속회사의 2016년도 영업이익은

전년 대비 약 72.3% 가량 증가한 4,194억원을 기록하였습니다.

유화부문의 저유가 기조가 지속되는 가운데, 타이트한 수급상황이 이루어져, 유화 부문의 영업이익이 전년동기 대비 약 306억원 가량 증가한 것이 실적 개선의 주 요인으로

판단됩니다. 

당사의 유화부문 주요 제품인 PE의 내수용 및 수출제품 가격은 저유가 기조의 지속으로 인하여 2016년에도 내수 및 수출 제품 가격은 전기말 대비 각각 6.1%, 9.3% 하락하였으며, 2017년에는 유가 변동에 따라 다
소 상승하는 모습을 보였습니다.
2018년에는 전기말 대비 각각 3.3%, 2.0% 상승하였으
나, 2019년에는 전기말 대비 각각 6.3%, 6.7% 감소한 바 있습니다.
한편, 2020년 1분기 코로나 사태로 실물경기 위축이 지속되며 내수 및 수출 제품 가격이 전년동기간 대비 각각 6.7%, 5.0% 감소하며 연결실체의 수익상승분을 제약하는 모습을 보이고 있습니다.

HDPE의 주요 원재료인 에
틸렌 등의 단위당 가격은 2016년에는 전년대비 17.8% 가량 하락하여, 당사 제품의 판매가격의 하락폭보다 주요 원재료 가격의 하락폭이 더 크게 나타나 유화부문의 수익
성 개선
을 견인한 바 있습니다
.

그러나 2017년, 2018년에는 단위당 가격이 점차 상승함에 따라
유화부문의 수익
성
에 부정적인 영향을 주었습니다.
2019년 유
가 하락 추이에 따라 단위당 가격이 전년 대비 11.0% 가량 하락하였으나, 내수 및 수출용 제품 가격 역시 하락하며 당사의 유화사업부문의 영업이익이 전기대비 감소한 바 있습니다. 한편, 2020년 1분기 말 기준 유가급락에 따라 원재료 가격이 다소 하락하였으나 경기 둔화 우려에 따른 제품가격 하락폭이 더 크게 작용하며 당사 유화부문 영업이익이 전년동기간 대비 76.1% 가량 감소하는 모습을 보이고 있습니다.

참고로, 당사 유화부문의 주요 제품가격 및 원재료가격 변동 추이는 아래와 같습니다
.

[주요 제품 가격 변동 추이]

(단위: 원)

구 분
품목
주요 상표 등
2020년 1분기
2019년 1분기
2019년
2018년
2017년
2016년

대림산업(주)
석유화학사업부
HDPE 등
내수
대림포리 등
1,376,571
1,475,699
1,444,644
1,542,156
1,493,218
1,444,786

수출
대림포리 등
1,358,916
1,430,795
1,375,575
1,474,986
1,445,982
1,436,199

자료: 당사 2020년 1분기 보고서

[주요 원재료 가격변동 추이]

(단위 : 원/MT)

구 분
2020년 1분기
2019년 1분기
2019년
2018년
2017년
2016년

에틸렌 등
781,616
765,672

795,093

893,884
763,965
640,825

자료: 당사 2020년 1분기 보고서

또한, 2016년 중 사우디 SADARA Isocyanates 등의 프로젝트에서 공기지연 등을 원인으로 하여 추가적인 영업이익 손실이 발생하였으나, 선제적인 원가 반영 및 대부분의 사업장
이 높은 진행률을 보임에 따라 2016년 기준 DSA의 영업이익 적자 규모(약 -371억원)가 전년 대비 축소하였으며, 2017년에는
1분기 52억원, 2분기 112억원, 3분기 18억원, 4분
기 138억원으로 흑자전환하였습니다.

또한
2018년에는 514
억원,
2019년 245억원, 2020년 1분기 기준 31억원 수준으로 영업이익 규모가 다소 축소되었으나 여전히 흑자 수준을 유지 중에 있습니다.

한편, 2016년 당사 건설부문의 영업이익은 약 1,326억원을 기록하여 전년 대비 49.6% 가량 감소하였습니다. 공종별로 건설사업부 내 건축부문은 2015년부터 이어져온 국내 주택건설 경기의 회복세로 인하여 수익성이 개선되었으나, 플랜트 부문에서 추가적인 손실이 발생한 영향으로 판단됩니다.

플랜트 부문에서의 손실로 인한 건설부문 수익성 저하,
발전업황의 경쟁 심화에 따른 대림에너지의 영업이익 적자에도 불구
하고, 연결실체의
2016년 영업이익은 유화부문 등 다각화된 사업부문의 수익성을 통하여 전년 대비 대폭 상승한 약 72.3% 가량 증가한 4,194억원을 기록하였습니다.

2017년 역시
플랜트부문의 성장 정체 및 토목부문에서의 추가원가 반영 등
의 부정적인 요인들이 있었으나, 건축 부문의 호황이 지속되며 건축부문의 매출이 크게 성장하였고, 유화부문의 양호한 업황이 지속됨에 따라 견조한 실적을 기록하였습니다. 또
한, 주요 종속기업인 DSA와 대림에너지의 영업 흑자 전환 등에 따라 연결실체의
2017년 영업이익은 전년 대비 약 30.2%가량 증가한 5,459억원을 기록하였습니다.

그러나, 최근 석유화학제품 최대 수출시장인 중국의 경제성장률의 둔화 및 자급률 개선 등은 유화부문 업황에 부정적으로 작용할 수 있습니다. 실제로, 유화부문의 영업이익은 다소 성장이 정체되어 2017년 1,362억으로 전년 1,921억 대비 크게 감소하였습니다.
2018년, 2019년에도 각각
959억원
, 749억원으로 유화부문의 실적 감소세는 지속되는 모습입니다.
다만, 원가율 축소로 인한 건설부문의 호조가 지속되면서 유화부문의 실적 감소세를 상쇄하고 있으며, DSA 및 삼호(주) 등의 주요 종속 회사의 실적 개선에 따른 영향 등으로 연결 실체의 2018년 영업이익은 8,454억원으로 2017년 대비 54.9% 증가했으며, 2
019년 기준 11,301억원의 영업이익을 시현하며, 전년 동기 대비 33.6% 증가하였습니다.
2020년 1분기 코로나 바이러스 영향으로 당사가 영위하는 건설업종을 둘러싼 불확실성이 높아졌음에도 불구하고, 건설사업부문의 양호한 원가율 유지와 우수한 분양률 추이 지속 등으로 자체 건설사업의 실적 개선세가 이어졌으며, 종속기업 (주)삼호의 실적 개선세와 더불어 고려개발(주)의 신규 연결편입으로 2020년 1분기 연결실체의 영업이익은 전년동기간 대비 20.4% 증가하는 모습을 보이고 있습니다.

이와 같이 당사의 사업부문은 토목/건축/플랜트 사업을 아우르는 건설부문, 석유화학 제품 등을 포함하는 제조부문과 에너지부문 및 기타부문으로 사업 포트폴리오가 다각화되어 있으며, 이를 바탕으로 안정적인 수익성을 시현하고 있는 것으로 보입니다.

그러나 그럼에도 불구하고
2017년 이후 건설부문
의 영업이익 창출에 기여한 주택부문은 분양물량 급증에 따른 공급과잉 우려가 확대되는
가운데, 정책변화 등에 따라 국내 부동산 경기가 둔화될 경우 수익성이 악화될 수 있습니다. 또한 유화부문 역시 원재료의 가격 상승 및 마진 축소 등의 요인들로 인하여 업황의 부진이 이어질 수 있으며, 이는 연결실체의 수익성 감소로 나타날 수 있음을 투자자 여러분께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

[2-마.

수주에 관한 사항
]

마. 통상적으로 당사의 사업은 수주를 받은 후 일정기간에 걸쳐 공사가 진행되기 때문에, 전년도 말 수주잔액에서 당사의 향후 매출을 예상할 수 있습니다. 당
사의 신규 수주는 2017년 4조 4,246억원, 2018년 2조 6,297억원에서 과거 감소추세를 보였으나, 2019년 중 여수 대규모 석유화학공장, 성남 주택재개발 정비사업 수주 등의 영향으로 신규수주가 전년대비 104.5% 증가한 5조 3,803억원을 기록하였습니다.
2020년 1분기 중 신종 코로나 바이러스로 인한 사회적 거리두기 영향으로 조합 총회 및 해외발주 지연 등으로 1조 441억원을 신규수주하는 등 전년동기간 대비 감소추세로 재차 돌아서고 있는 모습입니다.
한편, 총 수주잔고는 2016년말 27조 5,248억원에서 2020년 분기말 기준 15조 9,427억원으로 42.0% 감소하였습니다.
이는

2014년 셰일가스
개발 붐에서 비롯된 유가의 하향안정화로 인해 중동 등 해외지역 수주가 감소했기 때문입니다.

따라서

2019년과 2020년 1분기말 기준
당사의 신규수주는
국내 지역으로 집중되어 있습
니다.
한편,
당사는 중동 위주의 해외수주에서 벗어나 아시아 및 기타지역으로의 수주 및 매출 비중을 증가시키는 등 지역을 다변화하는 등 중동지역 수주 관련 리스크를 해소하고 있습니다. 그러나 세계경제 상황과 해당 지역 정세의 변화에 따른 지정학적 위험 등 거시경제 변수들의 변동에 따라
당
사가 추진하는 해외사업 진출이 계획대로 이루어지지 않거나, 발주처의 재정악화에 따라 공기지연 등이 발생하여 기존에 수주한 사업의 수익성이 예상치를 하회하게 될 경우, 당사의 향후 수익성과 재무 안정성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의해주시길 바랍니다.

통상적으로 당사가 영위하고 있는 건설사업은 수주를 받은 후 일정기간에 걸쳐 공사가 진행되기 때문에, 전년도 말 수주잔액에서 당사의 향후 매출을 예상할 수

있
습니다. 당사의 신규수주 및 수주잔고 현황은 아래와 같습니다.

[신규수주 및 수주잔고 현황]

(단위: 백만원)

구분
2020년 1분기
2019년 1분기
2019년
2018년
2017년
2016년

토목
신규수주
36,307
860,200
1,130,944
347,034
649,748
186,275

수주잔고
2,746,945
3,287,845
2,892,369
2,623,741
3,030,034
3,107,780

건축
신규수주
785,381
958,166
3,014,320
3,543,182
2,210,012
5,439,519

수주잔고
11,336,305
12,529,841
11,488,325
12,634,556
14,372,097
18,604,722

플랜트
신규수주
10,204
332,046
1,102,280
374,777
345,785
87,224

수주잔고
897,872
600,586
1,047,736
372,843
775,483
1,876,386

기타(지원)
신규수주
-
-
-
-
-
-

수주잔고
-
-
-
-
-
-

기타(해외도급)
신규수주
212,230
102,700
132,782
(1,635,219)
1,219,055
(104,909)

수주잔고
961,644
1,326,254
889,947
1,348,320
3,813,012
3,935,975

합계
신규수주
1,044,122
2,253,112
5,380,326
2,629,774
4,424,600
5,608,109

수주잔고
15,942,766
17,744,526
16,318,377
16,979,460
21,990,626
27,524,863

자료: 당사 제시자료(별도재무제표 기준)
주) 신규수주금액은 계약금액 변동분은 포함하지 않음

[대림산업㈜ 건설사업부 수주상황]

(단위 : 백만원)

구 분
발 주 처
공 사 명
계 약 일
준공예정일
기본도급액
완성공사액
계약잔액
비 고

국내
부산지방국토관리청
김해시우회도로 현장
2008-03-18
2024-12-31
234,511
118,562
115,949
-

서울특별시도시기반시설본부
서남물재생센터 현장
2009-11-09
2021-05-31
126,064
113,649
12,415
-

익산시청
익산일반산업단지진입도로 현장
2012-02-24
2021-12-31
53,590
35,479
18,111
-

한국철도시설공단
서해선홍성-송산전철5공구 현장
2013-09-06
2022-06-30
211,278
149,000
62,278
-

서울터널(주)
서울제물포터널2공구 현장
2011-12-30
2021-04-15
187,334
143,927
43,407
-

한국철도시설공단
도담-영천전철6공구 현장
2013-11-04
2020-08-31
121,587
105,681
15,906
-

한국도로공사 밀양울산건설사업단
밀양-울산고속7공구 현장
2014-03-10
2021-02-28
90,100
75,882
14,218
-

한국수자원공사
충주댐치수능력증대 현장
2014-12-24
2024-03-31
95,506
47,677
47,829
-

한국철도시설공단
서해선홍성-송산전철8공구 현장
2015-04-27
2020-12-31
101,143
76,866
24,277
-

한국철도시설공단
도담-영천전철3공구 현장
2015-05-28
2021-08-31
130,945
119,486
11,459
-

경기도청
하남선복선전철4공구 현장
2015-07-21
2020-08-31
48,976
37,411
11,565
-

남서울경전철주식회사
신림경전철 현장
2015-08-31
2022-02-02
177,084
88,122
88,962
-

고성알프스풍력발전(주)
고성알프스풍력조성 현장
2015-12-30
2020-12-31
128,670
5,098
123,572
-

경북도청
울릉도일주도로2 현장
2015-12-17
2022-01-24
53,273
34,061
19,212
-

전라남도지사
영암-해남진입도로1공구 현장
2015-12-08
2021-12-08
62,407
43,437
18,970
-

에쓰-오일(S-OIL)(주)
S-OIL RUC Project 현장
2015-07-03
2020-06-30
2,339,928
2,320,788
19,140
-

한국중부발전(주)
신서천 화력 보일러 현장
2015-11-10
2021-06-30
187,233
165,335
21,898
-

경기도청
암사-별내전철4공구 현장
2015-10-27
2021-11-23
61,814
31,986
29,828
-

부산지방국토관리청
창원시우회도로 현장
2016-04-21
2023-03-16
64,114
32,746
31,368
-

한국도로공사
포항-영덕고속2공구 현장
2016-08-18
2023-08-17
109,020
40,150
68,870
-

한국철도시설공단
삼성-동탄광역급행철도2공구 현장
2016-10-06
2021-10-20
95,459
51,405
44,054
-

한국수자원공사
에코델타시티2-1공구 현장
2016-10-13
2022-01-29
47,996
33,541
14,455
-

한국서부발전(주)태안건설본부
태안화력9,10호기토건 현장
2012-07-18
2021-08-11
137,159
122,937
14,222
-

한국도로공사
파주-포천고속1공구 현장
2017-02-28
2024-03-02
116,442
38,453
77,989
-

유니버스코리아제일차 유한회사
e편한세상 추동공원 2차 현장
2017-01-31
2020-08-31
205,817
180,574
25,243
-

한국도로공사
안성-구리고속11공구 현장
2017-04-24
2023-04-25
221,357
62,460
158,897
-

한국수력원자력(주)
한빛 5,6호기 SGR 현장
2017-04-11
2021-06-30
71,512
28,114
43,398
-

한국도로공사
강진-광주고속7공구 현장
2017-08-30
2024-08-30
107,016
8,257
98,759
-

응암2구역주택재개발
녹번역 e편한세상 현장
2015-10-20
2020-05-31
310,445
279,678
30,767
-

주식회사 피티에스지피에프브이
남대문 오피스 현장
2017-04-28
2020-06-08
182,000
164,927
17,073
-

수도권매립지관리공사
수도권매립지슬러지자원화3단계 현장
2017-10-17
2020-05-25
64,661
54,134
10,527
-

새만금개발청
새만금남북도로3공구 현장
2017-12-15
2022-12-14
147,128
74,054
73,074
-

한국도로공사
파주-포천고속4공구 현장
2017-09-12
2024-04-11
40,488
11,615
28,873
-

한국도로공사
안성-성남고속9공구 현장
2017-12-27
2022-12-26
161,027
21,505
139,522
-

거여2재정비촉진구역제2지구주택재개발정비사업조합
e편한세상 송파 현장
2015-06-23
2020-06-22
251,089
232,286
18,803
-

용운주공아파트 주택재건축정비사업조합
e편한세상 용운 현장
2017-12-01
2020-11-30
85,830
66,443
19,387
-

군자주공7단지재건축
e편한세상 선부광장 현장
2016-08-31
2020-10-31
133,829
109,156
24,673
-

마산회원3구역재개발조합
e편한세상 창원 파크센트럴 현장
2017-12-11
2020-08-31
208,877
162,843
46,034
-

대림3주택재건축정비사업조합
e편한세상 보라매 2차 현장
2016-05-12
2020-07-30
189,141
166,068
23,073
-

㈜ 양주옥정4차주택위탁관리부동산투자회사
e편한세상 옥정 메트로포레 현장
2017-09-15
2021-12-31
348,008
325,154
22,854
-

(주)엠디엠플러스
고양삼송 4차 오피스텔 신축공사 현장
2017-12-19
2020-09-26
238,398
170,528
67,870
-

구리인창동주택재개발정비사업조합
e편한세상 인창 어반포레 현장
2008-04-30
2020-08-28
126,419
108,668
17,751
-

바구멀1구역주택재개발정비사업조합
서신 아이파크 e편한세상 현장
2014-01-20
2020-06-30
126,199
109,223
16,976
-

법동1구역주택재건축정비사업조합
e편한세상 법동 현장
2016-06-23
2020-09-30
78,624
57,726
20,898
-

한국중부발전(주)
신서천화력항만 현장
2018-04-19
2020-06-30
34,291
19,634
14,657
-

한국도로공사
새만금-전주고속7공구 현장
2018-05-16
2025-05-15
129,360
8,305
121,055
-

인천국제공항공사
인천공항계류장4-3공구 현장
2018-06-22
2021-05-22
53,074
28,385
24,689
-

한국토지주택공사
부산만덕(5) 주거환경개선 2BL 도급공사
2017-04-06
2021-07-31
73,615
46,906
26,709
-

주식회사 디허브
김포 구래 지식산업센터 1차
2018-06-28
2020-12-31
72,000
40,916
31,084
-

케이워터(K-water)컨소시엄
시화하수처리장 현장
2017-11-24
2020-07-26
43,291
24,255
19,036
-

한국자산신탁(주)
e편한세상 영천 현장
2018-06-08
2021-03-31
207,299
120,961
86,338
-

덕수궁피에프브이 주식회사
신문로 주상복합 리모델링 공사
2018-06-29
2020-07-14
113,139
85,956
27,183
-

주식회사엘지화학
여수 No.2 Complex L Project 현장
2018-12-14
2021-03-31
220,920
83,874
137,046
-

주식회사 엠케이에셋
e편한세상 연산 더퍼스트 현장
2018-01-25
2021-09-30
119,003
46,787
72,216
-

원곡연립2단지주택재건축정비사업조합
e편한세상 원곡 현장
2017-04-06
2021-06-30
81,340
25,106
56,234
-

주식회사 제이엔제이파트너스
안산 스마트스퀘어 지식산업센터
2018-08-08
2020-09-11
36,964
24,125
12,839
-

용두5구역주택재개발정비사업조합
e편한세상 청계 센트럴포레 현장
2016-11-10
2021-11-27
227,304
64,970
162,334
-

효성1구역주택재개발정비사업조합
e편한세상 계양 더프리미어 현장
2017-09-11
2021-10-15
144,981
59,183
85,798
-

(주)엠디엠플러스
e편한세상 광진 그랜드파크 현장
2018-12-14
2021-12-31
179,996
54,350
125,646
-

행복3차 상가개발 주식회사
세종시 3-1생활권 복합시설 현장
2018-11-27
2021-06-13
126,900
54,927
71,973
-

YNCC여수공장
YNCC NCC No.2 Revamp and 2nd BD 현장
2019-03-13
2021-02-28
158,165
83,433
74,732
-

한국도로공사
새만금-전주고속6공구 현장
2019-02-01
2024-01-27
31,009
3,037
27,972
-

한국토지주택공사경기지역본부
e편한세상 금빛 그랑메종PMO 현장
2014-09-26
2022-09-30
939,547
104,449
835,098
-

전포1-1구역주택재개발정비사업조합
e편한세상 시민공원 현장
2017-04-10
2022-09-29
299,855
42,510
257,345
-

청수주택재건축정비사업조합
e편한세상 두류역 현장
2019-06-03
2022-05-31
210,568
33,718
176,850
-

우리자산신탁 주식회사
e편한세상 일산 어반스카이 현장
2018-05-29
2022-12-18
211,384
33,035
178,349
-

한국토지주택공사
계룡대실 2BL 2공구 아파트 건설공사
2018-10-15
2021-09-27
35,432
10,750
24,682
-

하남도시공사
감일 에코앤 e편한세상 현장
2018-09-20
2021-09-07
87,788
26,522
61,266
-

한국토지주택공사
보령명천 A-1BL 1공구 아파트 현장
2018-10-17
2021-09-27
42,108
12,723
29,385
-

에쓰-오일(S-OIL)(주)
S-OIL SUPER PKG-4 Project 현장
2019-04-17
2021-06-30
59,353
16,845
42,508
-

YNCC여수공장
YNCC NCC No.2 Revamp(ISBL) and 2nd BD 현장
2019-03-13
2021-02-28
158,165
44,916
113,249
-

우암2구역주택재개발정비사업조합
e편한세상 우암 현장
2018-03-13
2023-02-28
543,667
34,806
508,861
-

(주)김포마송파주운정3주택위탁관리부동산투자회사
e편한세상 운정 어반프라임 현장
2018-06-28
2021-07-18
179,187
50,079
129,108
-

(주)김포마송파주운정3주택위탁관리부동산투자회사
e편한세상 김포 로얄하임 현장
2018-06-28
2021-07-18
107,963
31,621
76,342
-

범천3구역지역주택조합
e편한세상 서면 더센트럴 현장
2019-03-28
2022-06-19
168,202
13,688
154,514
-

장미아파트지역주택조합
e편한세상 여수 더퍼스트 현장
2018-09-28
2021-12-14
131,196
20,099
111,097
-

스카이로지스사모부동산투자회사
영종도 항공물류센터 현장
2019-06-18
2021-02-01
40,770
15,343
25,427
-

주식회사 디디아이에스씨1339위탁관리부동산투자회사
서초M타워 신축공사 현장
2019-04-19
2021-11-13
13,200
2,093
11,107
-

주식회사 디디아이에스씨 1338위탁관리부동산투자회사
서초B 타워 신축공사 현장
2019-04-19
2021-07-31
18,165
2,541
15,624
-

에스지레일 주식회사
GTX-A5공구 현장
2019-03-20
2024-06-29
460,320
25,239
435,081
-

에스지레일 주식회사
GTX-A6공구 현장
2019-03-20
2024-06-29
345,051
20,872
324,179
-

한국도로공사 세종안성건설사업단
세종-안성고속4공구 현장
2019-12-31
2024-06-30
171,354
387
170,967
-

부산항만공사
부산신항서컨테이너2-5단계상부공 현장
2019-12-23
2021-12-22
39,861
277
39,584
-

도마변동8구역 주택재개발정비사업조합
도마 e편한세상 포레나
2018-01-05
2022-08-13
206,970
30,791
176,179
-

홍은1주택재건축정비사업조합
e편한세상 홍제 가든플라츠 현장
2016-11-18
2022-12-15
80,000
7,805
72,195
-

(주)서울창동창업문화도시재생위탁관리부동산투자회사
창동 복합시설 현장
2019-11-14
2023-04-20
124,934
10,422
114,512
-

과천피에프프이 주식회사
e편한세상 시티 과천 현장
2018-10-02
2022-09-30
86,984
6,959
80,025
-

동탄스포츠파크 주식회사
동탄스포츠파크 신축공사 현장
2019-06-20
2022-03-21
119,400
14,297
105,103
-

현대케미칼(주)
현대케미칼 HPC Project PKG-3 현장
2019-11-05
2021-06-30
535,400
106,496
428,904
-

한국농어촌공사새만금사업단
새만금잼버리2공구 현장
2019-12-30
2022-05-08
55,977
4,273
51,704
-

한국토지주택공사
아산탕정 2-A15BL 신축공사 현장
2019-12-27
2022-07-01
53,163
509
52,654
-

엘비전문투자형13호사모부동산투자유한회사
용인고안리물류센터 현장
2019-12-30
2021-04-29
10,314
220
10,094
-

(주)서울창동창업문화도시재생위탁관리부동산투자회사
창동복합시설전기통신 현장
2020-01-06
2023-04-30
25,400
41
25,359
-

하나자산신탁
인천항동물류센터 현장
2019-11-15
2021-10-31
43,400
2,954
40,446
-

시티원주식회사
헤이리 지크레프 현장
2009-09-15
2021-12-31
374,980
-
374,980
-

거제2구역재개발정비사업조합
거제e-편한세상 현장
2003-06-29
2022-04-30
273,897
-
273,897
-

마산회원재건축조합
마산회원e-편한세상 현장
2012-12-10
2021-07-30
208,970
-
208,970
-

천안 원성동 주택재건축정비사업조합
e편한세상 원성 현장
2015-12-01
2021-10-15
253,252
-
253,252
-

안양덕현재개발조합
덕현e편한세상 현장
2013-06-30
2021-10-30
242,315
-
242,315
-

북아현재개발조합
북아현3차e-편한세상 현장
2006-09-30
2023-12-30
103,980
-
103,980
-

청천2구역재개발조합
청천e-편한세상 현장
2009-06-30
2021-11-30
785,590
-
785,590
-

부평2 재개발조합
부평2차e편한세상 현장
2009-05-15
2022-12-30
88,098
-
88,098
-

부개4구역주택재개발조합
부개4구역주택재개발정비사업 현장
2011-11-30
2023-01-31
197,112
-
197,112
-

망미2구역주택재개발 정비사업조합
e편한세상 망미 현장
2015-03-18
2023-07-29
366,400
-
366,400
-

대봉1-2지구 주택재건축조합
e편한세상 대봉 현장
2015-10-06
2022-09-30
160,000
-
160,000
-

방배6구역 주택재건축정비사업조합
아크로 파크 브릿지 현장
2017-06-30
2021-11-30
273,290
-
273,290
-

부산도시공사
부산시청앞 행복주택 현장
2017-10-31
2021-11-30
64,170
-
64,170
-

문정동 136번지 일원 재건축정비사업조합
e편한세상 문정 현장
2018-06-26
2022-05-20
119,188
-
119,188
-

삼성 홍실아파트 재건축정비조합
삼성동대림아파트현장
2018-11-12
2022-10-30
153,126
-
153,126
-

경기도시공사
안양 냉천지구 개선사업 현장
2018-08-22
2023-11-30
311,397
-
311,397
-

경기도시공사
과천 지식산업센터 현장
2018-02-27
2023-01-31
153,120
-
153,120
-

주안10구역 주택재개발정비사업조합
e편한세상 주안 현장
2019-01-23
2022-08-31
196,789
-
196,789
-

노량진8재정비촉진구역 주택재개발정비사업조합
노량진8 주택재개발 현장
2019-02-01
2023-02-28
233,289
-
233,289
-

주식회사 한결애
밀양 내이동 공동주택 현장
2019-06-21
2022-08-30
94,857
-
94,857
-

천호3구역 주택재건축정비사업조합
천호3 주택재건축 현장
2019-10-15
2024-01-15
120,527
-
120,527
-

김포마송고양지축주택위탁관리부동산
김포 마송지구 B2BL 공동주택 현장
2019-09-30
2022-09-20
82,724
-
82,724
-

김포마송고양지축주택위탁관리부동산
고양 지축지구 B5BL 공동주택 현장
2019-09-30
2022-09-20
65,745
-
65,745
-

대명2동명덕지구주택재개발정비사업조합
대구대명e-편한세상 현장
2019-09-27
2024-10-30
208,333
-
208,333
-

영종하늘도시2차주택위탁관리부동산투자회사
영종하늘도시 A28블럭 공동주택 현장
2019-11-25
2022-12-10
275,234
-
275,234
-

한국토지주택공사
남양뉴타운 B11BL 아파트 현장
2020-03-30
2022-07-30
60,655
-
60,655
-

한국토지주택공사
인천검단 AA6BL 아파트 현장
2020-03-30
2022-12-31
68,787
-
68,787
-

신당제8구역 주택재개발정비사업조합
신당제8구역 주택재개발 현장
2020-01-22
2025-06-10
308,306
-
308,306
-

대신개발 ㈜
고양향동 스타비즈빌딩 센션오피스 신축공사
2020-03-31
2022-08-30
122,700
-
122,700
-

제부도해상케이블카(주)
제부도해상케이블카 현장
2020-02-25
2021-10-04
10,024
-
10,024
-

자체분양
아크로 포레스트 주거동 현장
2017-08-16
2020-12-22
817,818
426,736
391,082
-

자체분양
e편한세상 금정산 현장
2018-03-26
2021-04-30
247,023
143,006
104,017
-

자체분양
행복도시 4-2 민간참여 공공주택건설사업
2018-08-28
2021-11-30
128,873
29,598
99,275
-

자체분양
e편한세상 거제 유로아일랜드
2018-12-03
2022-06-30
366,995
34,142
332,853
-

울산-포항전철 2공구 외 52개 현장
-
-
3,347,416
3,180,123
167,293
-

해외
PVC(Petro Vietnam Construction Joint Stock Corporation)
베트남 Thai Binh2 PP 사업팀
2012-05-22
2022-12-31
788,850
689,496
99,354
-

Kuwait National Petroleum Company(SHFP)
쿠웨이트 KNPC SHFP 현장
2013-05-28
2020-06-30
551,814
531,218
20,596
-

Oman Oil Refineries and Petroleum Industries Company SAOC
오만 SRIP 사업팀
2013-11-25
2020-09-30
1,209,595
1,180,467
29,128
-

LAND TRANSPORT AUTHORITY
싱가폴 ThomsonLineT222 현장
2014-05-27
2020-12-31
258,184
244,704
13,480
-

Sonelgaz
알제리 Kais CCPP 사업팀
2014-02-19
2022-12-31
336,441
202,552
133,889
-

Mira Power Ltd
파키스탄Gulpur수력발전 현장
2014-07-28
2020-08-31
210,781
196,639
14,142
-

DIAP-DAELIM Joint Venture Pte. Ltd.
싱가폴 TTP1 현장
2015-02-13
2021-10-30
467,838
456,465
11,373
-

Ministry of Public Works and Public Housing
인도네시아 Karian댐 현장
2015-06-17
2022-03-27
58,741
39,798
18,943
-

Petron Malaysia Refining & Marketing Bhd.
말레이시아 Petron ULSADO 사업팀
2018-08-01
2021-01-31
98,950
76,277
22,673
-

Saudi Arabian Mining Company
사우디 Maaden Ammonia III 사업팀
2018-10-22
2022-03-31
537,544
254,986
282,558
-

LAND TRANSPORT AUTHORITY
싱가폴 JurongLineJ110 현장
2020-02-13
2026-12-31
169,432
132
169,300
-

China National Chemical Engineering No.7 Construction Co. Ltd
러시아 BCC-PE/LAO Units EBE 사업팀
2019-12-06
2021-12-31
10,857
348
10,509
-

PT.PLN(Persero)
인도네시아 Cisokan
2015-10-09
2023-12-31
109,916
4,045
105,871
-

네팔 트리슐리수력발전 외 5개 현장

1,405,291
137,5462
29,829

합 계
-
-
33,036,441
17,093,676
15,942,765

2016년 기준 당사의 신규수주는 약 5조 6,081억원을 나타냈습니다. 2017년 당사는 e편한세상 옥정 메트로포레 공사(3,480억원), e편한세상 춘천 한숲시티 2구역 현장 공사(5,5581억)를 수주하는 등

4조 4,246억원 규모의 신규 공사를 수주했고, 이에 총 수주잔고는 21조 9,906억원
을 기록했습니다.
이후

안양 냉천지구 개선사업(3,114억) 등을 수주하며
2018년 기준

2조 6,297억원의 신규 수주를 기록하였습니다. 그럼에도 불구하고
2014년 셰일가스
개발 붐에서 비롯된 유가의 하향안정화로 인해 중동 등 해외지역 수주가 감소
하며, 당사의 신규 수주는 2016년 5조 6,081억원에서, 2017년 4조 4,
246억원, 2018년 2조 6,297억원으로 점차 축소되었습니다. 또한, 총 수주잔고 역시 2016년 27조 5,248억원에서 2018년 16조 9,794억원으로 38.3% 감소하였
으며 2020년 1분기말 기준 15조 9,427억원을 기록하고 있습니다.

또한 당사의
2019년
기준
당사의 신규수주는
국내 지역으로 집중되어 있으며, 2019년 3월 여수 YNCC 공장의 에틸렌과 BD(부타디엔) 생산 용량을 증설하는 공사
(3,212억원)

를 수주
하였으며, 2019년 8월과 11월 각각 성남금광 1구역 주택재개발 정비사업(9,097억원) 및 인천 영종지구 공동주택 신축공사를(2,856억원)을 수주하는 등 2018년 대비 신규수주가 약 104.5% 증가한 5조 3,803억원을 기록하였습니다. 한편, 2020년 1분기 중 신규수주 규모는 1조 441억원원으로 전년동기간 대비 약 53.6% 감소하였는데 신종 코로나 바이러스로 인한 사회적 거리두기 영향으로 조합 총회 및 해외 발주 등이 지연된 영향으로 판단하고 있습니다.

당사가 최근 신규수주한 프로젝트의 상세현황은 하기와 같습니다.

[단일판매ㆍ공급계약 체결]

1. 판매ㆍ공급계약 구분
공사수주

- 체결계약명
NCC#2 Revamp & 2ND BD Project EPC 계약

2. 계약내역
계약금액(원)
321,200,000,000

최근매출액(원)
12,335,536,232,606

매출액대비(%)
2.60

대규모법인여부
해당

3. 계약상대
여천NCC㈜

- 회사와의 관계
-

4. 판매ㆍ공급지역
전남 여수시 여수산단2로

5. 계약기간
시작일
2019-03-13

종료일
2020-12-31

6. 주요 계약조건
고정일괄 및 실비 정산 보수 가산식 도급 계약 방식

7. 계약(수주)일자
2019-03-13

8. 공시유보 관련내용
유보사유
-

유보기한
-

9. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

※ 상기 "2. 계약내역 중 계약금액(원)"은 총 계약금액 642,400,000,000원(VAT 제외) 중 당사분(50%)에 해당하는 금액입니다.

※ 상기 "2. 계약내역 중 최근매출액(원)"은 2017년말 연결 재무제표 기준입니다.

※ 상기 계약금액, 계약기간 등은 공사 진행상황에 따라 변동될 수 있습니다.

[공사개요]
- 본 프로젝트는 여수 YNCC 공장의 에틸렌과 BD(부타디엔) 생산 용량을 증설하는 공사입니다.

※ 관련공시
-

자료: 금융감독원 전자공시시스템(2019.03.14)
주) 공시 내역 중 정보내용 부분만을 발췌하였습니다.

단일판매ㆍ공급계약 체결

1. 판매ㆍ공급계약 구분
공사수주

- 체결계약명
성남금광1구역 주택재개발 정비사업 건설공사

2. 계약내역
계약금액(원)
909,724,389,004

최근매출액(원)
10,984,485,292,300

매출액대비(%)
8.28

대규모법인여부
해당

3. 계약상대
한국토지주택공사

- 회사와의 관계
-

4. 판매ㆍ공급지역
경기도 성남시 중원구 금광동 금광1동 711 일대

5. 계약기간
시작일
2019-08-19

종료일
2022-08-15

6. 주요 계약조건
-

7. 계약(수주)일자
2019-08-19

8. 공시유보 관련내용
유보사유
-

유보기한
-

9. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

※ 상기 최근매출액은 2018년말 연결재무제표 기준입니다. 

※ 상기 계약금액, 계약기간 등은 공사 진행상황에 따라 변동될 수 있습니다. 

※ 공사개요 
 - 지하7층 ~ 지상29층 공동주택 5,320세대 및 부대복리시설

※ 관련공시
-

자료: 금융감독원 전자공시시스템(2019.08.20)
주) 공시 내역 중 정보내용 부분만을 발췌하였습니다.

단일판매ㆍ공급계약 체결

1. 판매ㆍ공급계약 구분
공사수주

- 체결계약명
인천 영종지구 A-28BL 공동주택 신축공사

2. 계약내역
계약금액(원)
285,675,039,000

최근매출액(원)
10,984,485,292,300

매출액대비(%)
2.60

대규모법인여부
해당

3. 계약상대
주식회사 영종하늘도시2차주택위탁관리부동산투자회사

- 회사와의 관계
-

4. 판매ㆍ공급지역
인천광역시 중구 중산동 영종 A-28BL

5. 계약기간
시작일
-

종료일
-

6. 주요 계약조건
-

7. 계약(수주)일자
2019-11-25

8. 공시유보 관련내용
유보사유
-

유보기한
-

9. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

※ 상기 최근매출액은 2018년말 연결재무제표 기준입니다. 

※ 상기 계약기간은 착공일로부터 28개월입니다. 

※ 상기 계약금액, 계약기간 등은 공사 진행상황에 따라 변동될 수 있습니다. 

※ 공사개요 
 - 지하1층 ~ 지상29층(13개동, 총 1,426세대) 공동주택 및 부대복리시설

※ 관련공시
-

자료: 금융감독원 전자공시시스템(2019.11.27)
주) 공시 내역 중 정보내용 부분만을 발췌하였습니다.

단일판매ㆍ공급계약 체결

1. 판매ㆍ공급계약 구분
기타 판매ㆍ공급계약

- 체결계약명
성수동 아크로 서울 포레스트 부동산 매매계약

2. 계약내역
계약금액(원)
600,000,000,000

최근매출액(원)
9,700,078,891,564

매출액대비(%)
6.19

대규모법인여부
해당

3. 계약상대
엘비전문투자형27호사모부동산투자회사

- 회사와의 관계
-

4. 판매ㆍ공급지역
서울특별시 성동구 성수동 1가 685-700 외 1

5. 계약기간
시작일
2020-04-02

종료일
2020-12-21

6. 주요 계약조건
-

7. 계약(수주)일자
2020-04-02

8. 공시유보 관련내용
유보사유
-

유보기한
-

9. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

※ 당사는 2020년 2월 25일 개최된 이사회에서 당사가 보유한 판매 목적 부동산 
(Acro Seoul Forest 비주거 시설)을 매각하는 것을 승인하였습니다. 

※ 상기 계약금액은 VAT를 제외한 금액입니다. 

※ 상기 최근매출액은 2019년말 연결재무제표 기준입니다. 

※ 상기 계약기간 중 시작일은 매매계약 체결일이며, 종료일은 거래종결 예정일입니다. (거래종결 : 매매대금 지급 및 매매목적물 인도) 

※ 상기 계약금액, 계약기간 등은 계약조건에 따라 변동될 수 있습니다. 

※ 매매목적물(부동산) 개요 
- 건물 : 서울특별시 성동구 성수동 1가 685-700 외 1필지 아크로 서울포레스트(지하 7층 지 상49층 규모의 집합 건물) 중 공동주택 부분을 제외한 업무시설, 판매시설, 근린생활시설 및 문화집회시설 부분(지하 7층, 지상 33층) 및 그에 배분된 공용부분 
- 토지 : 위 건물에 배분될 본건 사업부지에 대한 대지권(소유권) 전부

※ 관련공시
2020-02-25 투자판단 관련 주요경영사항

자료: 금융감독원 전자공시시스템(2020.04.02)
주) 공시 내역 중 정보내용 부분만을 발췌하였습니다.

또한, 연결실체는 국내 및 해외 종속기업을 통해 국내 및 해외공사를 수주하고 있습니다.
Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd.의 경우 2016년 이후 수주잔고가 감소하였으나, 20
18년 사우디

Ras
Al-Khair 지역의 약 1조118억원 규모 플랜트 건설 공사
를 수주함에 따라 2020년 1분기말 기준 수주잔고는 4,512억원을 기록하고 있습니다. DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.의 경우 터키
차나칼레 지역에 현수교 및 연결도로 등을 건설하는 공사를 신규수주를 하였으
며, 2020년 1분기말 기준 4,629억원의 수주잔고를 기록하고 있습니다. 해당 프로젝트와 관련된 상세 내역은 아래와 같습니다.

[기타 경영사항(자율공시)]

1. 제목
터키 차나칼레 프로젝트

2. 주요내용
- 당사가 100% 출자한 대림 터키 현지법인은 2017년 7월 4일 터키 차나칼레 프로젝트의 공사도급계약을 체결하였습니다. 
- 총 계약금액은 EUR 2,430백만이며, 이중 대림 터키 현지법인분은 25% 인 EUR 607.5백만(약 7,908억원)입니다.

3. 결정(확인)일자
2017-07-04

4. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

- 본 사업은 터키 차나칼레 지역에 현수교(3,623m) 및 연결도로(85km) 등을 건설하고 운영하는 사업입니다. 
- 상기 결정(확인)일자는 공사도급계약 체결일입니다. 
- 상기 내용은 사업 진행 과정에서 변동될 수 있습니다.

자료: 금융감독원 전자공시시스템(2017.07.05)
주) 공시 내역 중 정보내용 부분만을 발췌하였습니다.

[단일판매ㆍ공급계약 체결]

약 구분
공사수주

- 체결계약명
사우디 New Ammonia Plant at Ras Al-khair

2. 계약내역
계약금액(원)
495,742,412,100

최근매출액(원)
12,335,536,232,606

매출액대비(%)
4.02

대규모법인여부
해당

3. 계약상대
Saudi Arabian Mining Company (Ma'aden)

- 회사와의 관계
-

4. 판매ㆍ공급지역
Ras Al-Khair, Saudi Arabia

5. 계약기간
시작일
2018-11-01

종료일
2021-12-31

6. 주요 계약조건
설계, 자재구매 및 시공 일괄도급계약 방식

7. 계약(수주)일자
2018-10-22

8. 공시유보 관련내용
유보사유
-

유보기한
-

9. 기타 투자판단과 관련한 중요사항

※ 상기 "2. 계약내역 중 계약금액(원)"은 총 계약금액 중 대림산업 계약분에 해당하는 금액을 계약일(2018.10.22)의 최초고시 매매기준 환율로 환산한 금액입니다.
(매매기준 환율 : USD 1 = KRW 1,134.30)
 - 총 계약금액 : USD 892,000,000
 - 대림산업 : USD 437,047,000
 - DSA(현지법인) : USD 454,953,000

※ 상기 "2. 계약내역 중 최근매출액(원)"은 2017년말 연결 재무제표 기준입니다.

※ 공시 기준일 현재 당사의 DSA 지분율은 99.99% 입니다.

※ 상기 계약금액, 계약기간 등은 공사 진행상황에 따라 변동될 수 있습니다.

[공사개요]
- 본 프로젝트는 천연가스를 원료로 일산 3,300톤의 Ammonia를 생산하는 공장을 사우디 라스 알카이르(Ras Al-Khair) 지역에 건설하는 공사입니다.

※ 관련공시
-

자료: 금융감독원 전자공시시스템(2018.10.23)
주) 공시 내역 중 정보내용 부분만을 발췌하였습니다.

2020년 1분기말 기준 DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.가 체결하고 있는 수주 계약은 1건이며,
현재 시행 중인 사업장에 1건의 공사이행보증과
3건의 지급보증을 제공하고 있습니다.

DSA(Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd.)의 경우 2020년 1분기말 기준 체결된 수주 계약이 2건이며, 당사의 DSA와 관련한 대여금 잔액은
299,537백만원
입니다. 또한, 현
재 시행 중인 사업장에 1건의 공사이행보증과
1건의 지급보증을 제공하고
있습니다. 세부 내역은 아래와 같습니다.

[DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S. 수주 현황]

(단위 : 백만원)

구 분
발 주 처
공 사 명
계 약 일
준공예정일
기본도급액
완성공사액
계약잔액
비고

해외
CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE 
CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION
터키 DIG Canakkale교량 현장
2018-03-16
2021-12-31
786,353
323,388
462,965

자료: 당사 2020년 1분기 보고서

[DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.에 제공하고 있는 주요 지급보증 현황]

(단위: 미화 천달러)

구분
보증회사
채무자
채권자
담보 및
지급보증액
보증기간
비고

공사이행보증
대림산업
DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
사업주
USD
378,672
2018.06.01~2021.12.31
터키 Canankkale 현장

지급보증
대림산업
DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
사업주
USD
99,341
2018.05.08~2024.01.13
터키 Canankkale 현장

지급보증
대림산업
DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
사업주
USD
67,013
2018.05.08~2022.01.16
터키 Canankkale 현장

지급보증
대림산업
DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
사업주
USD
43,341
2018.05.08~2022.01.16
터키 Canankkale 현장

자료: 당사 2020년 1분기 보고서

[DSA(Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd.) 수주 현황]

(단위 : 백만원)

구 분
발 주 처
공 사 명
계 약 일
준공예정일
기본도급액
완성공사액
계약잔액
비고

해외
Al-Jubail Petrochemical Company
사우디 DSA ELASTOMER PROJECT 현장
2012-07-01
2020-06-30
450,857
448,189
2,668
-

Saudi Arabian Mining Company
사우디 DSA Maaden Ammonia III 현장
2018-10-22
2022-03-31
551,958
103,429
448,529
-

합 계

-
-
1,002,815
551,618
451,197
-

자료: 당사 2020년 1분기 보고서

[Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.에 제공하고 있는 주요 지급보증 현황]

(단위: 미화 천달러)

구분
보증회사
채무자
채권자
담보 및
지급보증액
보증기간
비고

공사이행보증
대림산업
Daelim Saudi Arabia Co., Ltd
사업주
USD
369,735
2018.10.22~2022.03.31
사우디 DSA Maaden Ammonia III 현장 외

지급보증
대림산업
Daelim Saudi Arabia Co., Ltd
사업주
USD
45,495
2018.11.11~2021.12.31
사우디 DSA Maaden Ammonia III 현장

자료: 당사 2020년 1분기 보고서

㈜삼
호의 경우, 2016년 이후 국내 주택건설 업황의 호조세로 신규수주가 증가하였고 이에 따른 수주잔고 역시 큰폭으로 증가하였
으며, 2020년 1분기말 수주잔고가 2조 2,188억원을 기록하는 등 3개년 연속 2조원을 상회하고 있습니다.

2
020년 1분기말
기준 연결실체의 국내 및 해외 종속기업을 통한 국내 및 해외공사 수주잔고 현황은 아래와 같습니다.

[대림산업㈜ 및 종속기업 수주잔고 현황]

(단위 : 백만원)

구분
2020년 1분기
2019년 1분기
2019년
2018년
2017년

대림산업㈜ 건설사업부

15,942,765

17,744,527
16,318,378
16,979,460
21,990,626

Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd.

451,197

503,509
452,368
519,514
44,806

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.

462,965

668,275
488,864
689,903
-

㈜삼호

2,218,844

2,821,171
2,462,797
2,659,378
2,614,303

고려개발(주)

1,276,758

-
1,465,253
-
-

대림씨엔에스㈜

158,620

164,961
169,667
169,622
203,166

자료 : 당사 제시자료 및 각 사업년도 보고서
주) 고려개발(주)는 2019년 12월부로 관계기업에서 종속기업으로 신규 연결 편입됨에 따라 2017년, 2018년, 2019년 1분기 수주잔고 현황 미기재

한편,

중동 지역의 경우 유가 하락에 따른 수주 감소로 인해 연결 기준 전체 해외 매출에서 중동 지역
이 차지하는 비중(2
029년 1분기 기준 4.48
%)이 눈에 띄게 감소하였으며 이로 인해 전체 매출에서 해외 매출이 차지하는 규모 역시 2
020년 1분기 기준 16.7%까지 하락했습니
다.
이처럼 글로벌 경제의 불확실성 심화로 인하여 해외 건설 경기는 위축 될 수 있으며 이에 따라 기존 사업장에서의 매출 감소 현상이 심화될 우려가 존재하고 있습니다. 

당사 및 연결대상 종속회사의 지역별 매출 구성 현황은 아래와 같습니다. 

[당사 및 연결대상 종속회사의 지역별 매출 구성 현황]

(단위 : 백만원)

구 분
2020년 1분기
2019년 1분기
2019년
2018년
2017년
2016년
2015년

중동
114,405
70,062
383,129
288,265
606,764
1,271,837
2,394,193

아시아
145,911
168,868
689,127
1,007,900
1,265,189
1,207,489
1,456,366

유럽
79,449
75,392
418,926
296,523
178,702
171,283
164,789

기타
86,186
67,431
286,202
260,722
301,710
477,520
308,750

해외 소계
425,951
381,753
1,777,384
1,853,410
2,352,365
3,128,129
4,324,098

대한민국
2,123,961
1,973,877
8,073,808
9,320,394
10,208,917
6,968,003
5,373,492

지역별 합계
2,549,912
2,355,630
9,851,192
11,173,804
12,561,282
10,096,132
9,697,590

조정 및 제거
-40,537
-33,561
-151,113
(189,319)
(225,746)
(242,362)
(183,917)

매출 합계
2,509,375
2,322,069
9,700,079
10,984,485
12,335,536
9,853,770
9,513,673

해외 매출 비중
16.70%
16.21%
18.04%
16.59%
18.73%
30.98%
44.60%

자료: 당사 공시서류(연결기준)
주) 해외 매출 비중은 지역별 합계(조정 및 제거 반영 전) 대비 해외 소계로 산정

연결실체는 중동 위주의 해외수주에서 벗어나 아시아 및 기타지역으로의 수주 및 매출 비중을 증가시키는 등 중동지역 수주 관련 리스크를 해소하기 위하여 노력하고 있습니다. 그러나, 연결실체의 주요 해외 사업장은 중동, 동남아시아, 중국 등 개발 도상국가를 대상으로 하는 만큼 세계경제 상황과 해당 지역 정세의 변화 등에 따른 지정학적 위험 등이 존재합니다. 이러한 거시경제 변수들의 변동에 따라 당사가 추진하는 해외사업 진출이 계획대로 이루어지지 않거나, 발주처의 재정악화에 따라 공기지연 등이 발생하여 기존에 수주한 사업의 수익성이 예상치를 하회하게 될 경우, 당사의 향후 수익성과 재무 안정성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의해주시길 바랍니다.

[2-바.

계약자산(미청구공사)에 관한 사항]

바. 2020년 1분기말 기준 연결실체의 계약자산(미청구공사)은 약 1조 1,550억원으로 전기말 대비 약 59.8%가량 증가하였습니다.
건설업의 특성상 사업주의 기성인식과 수주업체의 진행기준 인식의 차이로 인하여, 계약자산(미청구공사)은 지속적으로 발생하며, 미래 불확실성으로 인하여 총 예정원가가 상승할 경우 기존 계약자산(미청구공사)에 대하여 추가적인 손실이 발생할 가능성 및 현금유출 가능성도 배제할 수 없습니다. 투자자 여러분께서는 연결실체의 계약자산(미청구공사)내역 및 매출채권 내역에 대하여 검토하시어, 향후 불확실성이 계약자산(미청구공사)의 부실 위험으로 전이될 가능성에 대하여 고려하여 주시기 바랍니다.

미청구공사는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 도입과 함께 등장한 계정과목으로 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에서는 공사채권을 청구 여부에 따라 분류하는데, 청구채권의 경우 공사 미수금 또는 매출채권 계정과목으로 사용하며 진행기준으로 인식한 미청구채권의 경우 미청구공사로 분류하고 있습니다. K-IFRS 1115호가 도입됨과 함께 K-IFRS 1011호에서 사용되던 미청구공사 및 초과청구공사라는 계정과목은, 유사한 개념의 '계약자산' 및 '계약부채'라는 계정과목으로 대체되었습니다.

공사채권을 청구여부에 따라 분류하는 이유는 수주업체와 사업주간 채권인정액이 상이하기 때문인데, 사업주는 일반적으로 공사기성률(공정률)에 따라 근거하여 채권을 인정하고 대금을 지급하는데 반하여 수주업체는 총 예정원가에 근거하여 원가투입법에 따라 진행률을 산정하고 있기 때문입니다. 이에 따라 수주업체가 산정한 진행률이 사업주가 인정한 기성률보다 크다면 계약자산(미청구공사)이 발생하며, 반대의 경우 계약부채(초과청구공사)가 발생합니다. 단, 손실이 발생할 것으로 예상되는 공사 건의 경우 예상되는 손실은 당기비용으로 모두 인식하고 이미 인식한 손실액과 예상손실액을 차감하여 관련 자산에 대해 손상차손을 인식한 후 잔액에 대해 공사손실충당부채로 계상하고 있습니다.

건설업에서 비정상적 계약자산(미청구공사)이 발생하는 원인은 진행기준 매출인식에 근거가 되는 예정원가가 정확하지 않기 때문인데, 설계나 공정계획의 오류로 예정원가가 과소 설정되어 있는 상태에서 공기연장 및 재시공(Rework)으로 추가원가가 투입되는 경우 계약자산(미청구공사)이 누적될 수 있으며 이는 예정원가를 실제원가로 조정하는 시점에서 손실로 전이됩니다.

미청구공사 발생경로_한국신용평가.jpg
계약자산(미청구공사) 발생경로

자료: 한국신용평가

연결실체가 진행하는 프로젝트의 대부분은 한국채택국제회계기준(K-IFRS)의 진행기준에 근거하여 회계처리를 하고 있으며 이에 기성률과 진행률이 차이가 발생하는 프로젝트에 대해 계약자산(미청구공사) 또는 계약부채(초과청구공사)를 인식하고 있습니다. 하지만 입찰단계에서 수익성이 충분히 확보되지 않은 수주 또는 신상품 수행에 따른 예정원가 과소계상, 설계 및 조달단계에서 발생하는 설계변경 및 조달지연, 시공단계에서 발생하는 공정관리 실패 및 각종 원가 상승은 예정원가 상승으로 귀결됩니다. 이에 따라 손실이 예상되는 프로젝트의 기인식한 계약자산(미청구공사)은 당기 손실로 인식하며, 미래 발생할 손실에 대해서는 공사손실충당금으로 계상합니다.

이에 따라 계약자산(미청구공사)은 총예정원가가 증가하지 않을 경우 향후 대금을 받을 권리가 있는 자산으로서 당사의 수익에 긍정적 요인으로 작용하나, 총예정원가가 증가하여 도급금액을 초과할 경우 잠재적 손실요인으로 작용하여 당사의 수익성에 부정적 영향을 미치며, 아울러 유동성 부담의 요인이 됩니다. 

2020년 1분기말 연결
실체의 건설부문 계약자산(미청구공사) 규모는 약 1조 1,550억원으로 2018년말(약 7,166억원), 2019년말(1조 898억원) 대비 각각 61.1%, 59.8
% 가량 증가하였습니다. 이
는 연결기준 총자산의 약 8.2%에 해당하는 수준입니다.
한편, 2020년 1분기말 기준 수주 규모가 2019년도 연결기준 매출액의 5% 이상인 총 14건
중 계약자산(미청구공사)이 발생한 건수는 6건으로, 해당 계약들의 계약자산(미청구공사) 총액은 연결실체 계약자산(미청구공사)의 약 7.3%에 해당하는 858억원입니다.

2020년 1분기말
기준
연결실체의 진행중인 건설계약과 관련한
누적공사손익, 계약자산(미청구공사) 및 계약부채(초과청구공사) 등의 내역은 다음과 같습니다. 다만, 준공 이후에도 계약조건에 따라 계약자산, 회수보류액 등의 잔액이 남아 있는 건설계약은 아래 내역에 포함하였습니다.

[연결실체 부문별 계약자산(미청구공사) 등 현황]

(2020년 1분기말 기준)
(단위 : 백만원)

구 분
누적공사수익
누적공사원가
누적공사이익
계약자산(주1)
계약부채(주2)
공사손실
 충당부채
회수보류액

토목
6,665,606
6,151,121
514,485
201,592
412,522
24,777
30,479

주택
7,011,370
5,859,703
1,151,667
900,883
406,374
-
318

플랜트
7,830,432
7,686,788
143,644
52,583
321,509
43,133
213,563

합 계
21,507,408
19,697,612
1,809,796
1,155,058
1,140,405
67,910
244,360

(주1) 당분기 중 발생한 계약자산의 기대신용손실의 변동은 아래와 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
기초잔액
집합평가
손상차손
기말잔액

계약자산
7,469
2,547
-
10,016

(주2) 이월된 계약부채 잔액 중 당분기에 건설계약 수익 300,585백만원을 인식했습니다.

(2019년말 기준)
(단위 : 백만원)

구 분
누적공사수익
누적공사원가
누적공사이익
계약자산(주1)
계약부채(주2)
공사손실
 충당부채
회수보류액

토목
6,559,142
6,070,761
488,381
231,028
289,875
27,315
42,584

주택
6,775,238
5,728,902
1,046,336
798,495
475,121
-
302

플랜트
7,916,999
7,670,926
246,073
60,283
340,332
43,139
196,695

합 계
21,251,379
19,470,589
1,780,790
1,089,806
1,105,328
70,454
239,581

(주1) 전기 중 발생한 계약자산의 기대신용손실의 변동은 아래와 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
기초잔액
집합평가
손상차손
기말잔액

계약자산
2,155
2,612
2,702
7,469

(주2) 이월된 계약부채 잔액 중 전기에 건설계약 수익 969,314백만원을 인식했습니다.

(2018년말 기준)
(단위 : 백만원)

구 분
누적공사수익
누적공사원가
누적공사이익
계약자산(주1)
계약부채(주2)
공사손실
 충당부채
회수보류액

토목
5,252,829
4,977,047
275,782
221,140
334,532
39,992
44,420

주택
7,051,706
6,238,435
813,271
410,043
628,942
1,513
292

플랜트
9,097,763
8,984,236
113,527
85,434
382,814
51,952
239,447

합 계
21,402,298
20,199,718
1,202,580
716,617
1,346,288
93,457
284,159

(주1) 전기 중 발생한 계약자산(미청구공사)의 기대신용손실의 변동은 아래와 같습니다.
(단위 : 백만원)

구분
기초잔액
손상차손(환입)
기말잔액

제1039호에 따른 충당금
제1109호에 따른 조정
집합평가
개별평가(환입)

계약자산
-
1,848
307
-
2,155

(주2) 이월된 계약부채(초과청구공사) 잔액 중 전기에 건설계약 수익 969,314백만원을 인식하였습니다.

자료: 당사 2020년 1분기 보고서(연결기준) 및 2019년 사업보고서

2019년 말 현재 진행 중이었던 원가기준 투입법을 적용하여 진행기준수익을 인식하는 계약으로서 계약의 총계약금액 및 총계약원가에 대한 당반기 중 추정의 변경과 그러한 추정의 변경이 당반기와 미래기간의 손익, 계약자산 및 계약부채에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
추정총계약
 수익변동
추정총계약
 원가변동
공사손익 변동효과
계약자산의 
변동(주1)
계약부채의
변동(주1)

당분기
미 래

토목

59,485
88,893
(3,185)
9,393
(3,764)
(579)

주택

229,335
90,760
7,281
126,943
7,772
491

플랜트

34,488
1,198
31,417
1,873
(3,155)
(34,572)

합 계

323,308
180,851
35,513
138,209
853
(34,660)

자료: 당사 2020년 1분기 보고서(연결기준)

참고로, 연결실체 및 당사가 진행중인 사업부문에 대하여, 기본도급액이 직전사업연도 매출액의 5% 이상에 해당하는 수
주 상황은 다음과 같습니다.

[도급액이 직전사업연도 연결 매출액의 5% 이상인 현장
]

(단위 : 백만원)

프로젝트명(주1)
계약일
계약상 완성
기한(주2)
진행율
계약자산
매출채권

총액
손실충당금
(주3)
총액
손실충당금
(주3)

e편한세상 금빛 그랑메종
2014-09-26
2022-09-30
11.12%
21,880
-
-
-

e편한세상 북항마린
2018-03-13
2023-02-28
6.40%
1,221
-
12,650
-

S-OIL RUC Project
2015-07-03
2020-06-30
99.18%
-
-
-
-

현대케미칼 HPC Project PKG-3
2019-11-05
2021-06-30
19.89%
-
-
17
-

아크로 서울포레스트
2017-07-20
2020-12-22
54.72%
11,813
-
-
-

브루나이 Temburong CC2
2015-02-04
2020-04-30
97.96%
-
-
16,721
-

싱가폴 TTP1
2015-02-13
2020-12-27
97.57%
3,839
-
546
-

베트남 Thai Binh2 PP
2012-05-22
2020-04-08
87.39%
-
-
48,918
-

사우디 Elastomers
2012-07-01
2020-06-30
99.80%
-
-
-
-

오만 SRIP
2013-11-25
2020-09-30
97.59%
-
-
-
-

쿠웨이트 KNPC SHFP
2013-05-28
2020-06-30
96.28%
44,788
-
49,794
-

필리핀 SBPL 500MW CFPP
2014-10-08
2020-01-31
100.00%
-
-
420
-

사우디아라비아 Maaden Ammonia III Project
2018-10-22
2022-03-31
32.27%
-
-
35,578
-

사우디아라비아 DSA Elastomers
2012-07-01
2020-06-30
99.41%
2,270
-
22
-

자료: 당사 2010년 1분기 보고서(연결기준)

(주1) 주요 프로젝트는 해당 프로젝트별 추정총계약수익금액이 직전회계연도 총매출액의 5% 이상인 프로젝트이며 비공개계약은 존재하지 않습니다.

(주2) 프로젝트별 계약상 공사기한 또는 예정 공사기한입니다.

(주3) 당분기말 프로젝트별 채권에 대한 개별손상금액은 없으며 집합평가시 발생한 부문별 손상금액은 제외하였습니다.

증권신고서 제출일 현재 연결기준 당사의 계약자산(미청구공사) 금액이 발생한 프로젝트들의 경우 현재 원활하게 현장이 진행 중으로, 기성청구 스케줄 등으로 수주회사인 당사와 발주처의 기성 인정 시점의 차에 기인한 것이기에 당사의 수익성 및 재무제표에 미칠 영향은 제한적일 것으로 판단됩니다.

그
러나, 계약자산(미청구공사)은 발주처와 건설사간 진행률에 대한 이견을 통해 발생한다는 점에서 본질적으로 불확실성이 내재되어 있으므로, 향후 계약자산(미청구공사)이 급증하거나 계약자산(미청구공사) 계상 사업장에서 부실이 발생할 경우 당사의 수익성 및 재무안정성 등에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 따라서 투자자께서는 이 점 참고하시기 바랍니다.

계약자산(미청구공사)은 미래의 현금유입을 위하여 현재의 비용을 지출함에 따라 유동성에 부담으로 작용하는 요인입니다. 2013년부터 연결실체의 수익성에 부정적인 영향을 미쳤던 해외 수주 등 플랜트 부문과 건축부문에서의 계약자산(미청구공사)액이 전년대비 증가하여, 향후 주택분양 등 국내 건설경기 회복이 둔화되거나, 미래 불확실성으로 인하여 예정원가가 상승할 경우

기존 계약자산에 대하여 추가적인 손실이 발생하
여
연
결
실체의 재무상황에 부담으로 작용할 수 있음을
투자자 여러분께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

[2-사.

매출채권 등 대손
충당금 관련
사
항
]

사. 2020년 1분기말 기준 연결실체는 약 2조 5,832억원의 매출채권 및 기타채권을 보유하고 있으며, 그 중 매출채권(장기 및 단기 합계액) 규모는 약 8,443억원 입니다. 연결실체는 매출채권 및 기타채권의 채권 총액에 대하여 대손충당금을 설정하고 있어, 2020년 1분기말 기준 설정률은 37.3% 수준 입니다.
국내외 경기 및 금융시장 변동에 따라 주택경기가 급변하거나, 진행중인 공사대금 등의 회수가 원활하지 않을 경우 매출채권, 공사미수금 등 및 이에 대한 대손충당금이 증가하여 재무상황에 부정적인 영향
을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

2020년 1분기말 기준 연결실체는 약 2조 5,832억원의 매출채권 및 기타채권을 보유하고 있으며, 그 중 매출채권(단기 및 장기 매출채권 합계액)은 약 8,443억원으로 연결실체의 매출채권 및 기타채권의 32.7%를 차지하고 있습니다. 연결실체의 매출채권 및 기타채권의 현황은 아래와 같습니다.

[매출채권 및 기타채권 현황]

(단위 : 백만원, %, 회)

구분
2020년 1분기
2019년 1분기
2019년
2018년
2017년
2016년

매출액
2,509,375
2,322,069
9,700,078
10,984,485
12,335,536
9,853,770

단기매출채권
620,851
987,548
754,592
1,011,555
1,649,067
1,420,868

장기매출채권
223,431
218,020
222,910
210,403
196,641
268,866

매출채권
844,282
1,205,568
977,502
1,221,958
1,845,708
1,689,734

매출채권 및 기타채권 합계
2,583,195
2,738,736
2,738,735
3,095,212
3,881,222
3,618,843

매출채권 및 기타채권 증가율
-5.68%
-31.68%
-11.52%
-20.25%
7.30%
12.70%

매출채권 회전율
3.77
3.18
3.33
3.15
3.29
2.89

자료: 당사 공시서류(연결기준)
주1) 매출채권은 단기매출채권과 장기매출채권의 합계
주2) 매출채권회전율 = 매출액(연환산) / {(기말 매출채권 및 기타채권 + 기초 매출채권 및 기타채권)/2}
주3) 각 증가율은 전년 동기 대비 증가율

당사의 매출채권 및 기타채권은 발주처의 공사비 지급 지연, 공기지연 등으로 2016년 3조 6,188억원, 2017년 3조 8,881억원으로 점점 증가하였습니다. 그 이후 당사의 매출채권 및 기타채권은 준공사업장 매출채권 회수를 바탕으로
2018년 3조 952억, 2019년 2조 7,387억으로 각각 전년대비 20.3%, 11.5% 감소했습니다. 이러한 매출채권 및 기타채권의 감소 추세는 2020년에도 이어지며 2020년 1분기말 당사 매출채권 및 기타채권 잔액은 2조 5,832억원으로 전년동기간 대비 5.7% 감소했습니다.

당사의 매출채권 회전율은 2016년 2.89회에서 2017년 3.29회로 소폭 상승하였습니다.
2017년 매출채권 및 기타채권이 다소 증가하였으나, 이에 비해 국내 주택시장의 호조에 따른 매출액의 증가율이 더 크게 나타났기 때문인 것으로 판단됩니다. 이후
당사의 매출채권 회전율은
2018년도에 3.15회로 다소 감소하였으나 매출 감소폭 대비 매출채권 및 기타채권의 감소폭이 상대적으로 큼에 따라 2019년 3.33회, 2020년 1분기 3.77회로 개선되는 추세를 보이고 있습니다.

한편, 당사는 재무상태표 작성기준일 현재로 매출채권 및 기타채권이 손상되었다는 객관적인 증거가 있고 미래 현금흐름이 영향을 받을 것으로 예상되는 경우에는 매출채권 및 기타채권이 손상되었다고 판단하며, 장래의 대손예상액 등을 감안하여 합리적이고 객관적인 기준에 따라 대손을 설정하고 있습니다. 

또한, 대손 설정대상 자산인 매출채권 및 기타채권은 연체 및 손상되지 않은 채권, 연체되었으나 손상되지 않은 채권, 손상된 채권으로 분류하여 손상된 채권에 대하여는 개별채권별로 합리적인 회수가능액을 별도로 산정하여 대손을 설정하고 있습니다. 신용판매에 따른 회수불가능 위험이 낮은 국가 및 공공기관 등에 대한 공공기관 채권은 대손충당금을 설정하지 않되, 분쟁 등으로 회수가능성이 낮아질경우에는 추가로 대손충당금을 설정하고 있습니다.

2020년 1분기말 기준 연결실체의 매출채권 및 기타채권의 대손충당금 및 현재가치 할인차금 반영 전 채권 총액은 약 4조 1,186원으로, 연결실체는 해당 금액에 대하여 약 37.3% 수준에 해당
하는 약 1조 5,348억원에 대하여 대손충당금을 설정하였습니다. 

참고로 연결실체의 대손충당금 설정 현황 및 추이는 아래와 같습니다.

[대손충당금 설정 현황]

(단위: 백만원)

구분
계정과목
채권 총액
손실충당금
손실충당금 설정률

2020년
1분기
매출채권
838,625
217,774
26.0%

단기대여금
164,796
81,460
49.4%

미수금
430,031
103,806
24.1%

미수수익
35,469
4,792
13.5%

유동성보증금
45,819
120
0.3%

장기매출채권
565,250
341,713
60.5%

장기대여금
1,359,847
536,769
39.5%

장기미수금
359,288
214,749
59.8%

장기미수수익
46,807
31,755
67.8%

장기보증금
272,691
1,941
0.7%

합 계
4,118,623
1,534,879
37.3%

2019년
매출채권
967,554
212,962
22.0%

단기대여금
161,775
81,450
50.3%

미수금
538,354
104,701
19.4%

미수수익
32,533
4,749
14.6%

유동성보증금
37,196
120
0.3%

장기매출채권
562,416
339,400
60.3%

장기대여금
1,333,736
531,706
39.9%

장기미수금
357,074
214,768
60.1%

장기미수수익
46,647
31,755
68.1%

장기보증금
225,467
2,189
1.0%

합 계
4,262,752
1,523,800
35.7%

2018년
매출채권
1,191,434
179,879
15.1%

단기대여금
462,270
93,378
20.2%

미수금
537,140
163,506
30.4%

미수수익
47,624
1,532
3.2%

유동성보증금
8,915
263
3.0%

장기매출채권
546,264
335,729
61.5%

장기대여금
954,160
236,119
24.7%

장기미수금
402,511
203,139
50.5%

장기미수수익
27,105
3,275
12.1%

장기보증금
141,337
6,388
4.5%

합 계
4,318,760
1,223,208
28.3%

자
료: 당사 공시서류(연결기준)

당사의 2020년 1분기말 현재 경과기간별 매출채권 잔액 현황은 아래와 같습니다. 

(단위 : 백만원)

구 분
6개월 미만
6개월 ~ 1년 미만
1년 ~ 2년 미만
2년 ~ 3년 미만
3년 이상
합계

금 액
511,918
166,758
445,772
256,613
812,133
2,193,194

구성비율
23.4%
7.6%
20.3%
11.7%
37.0%
100.0%

주) 상기 매출채권은
연결
감
사보고서

주석 "9
. 매출채권및기타채권
"에서 장/단기 대여금, 미수수익, 보증금을 제외한 금액입니다. 자세한 내용은 주석을 참고하시기 바랍니다.

당사의 매출채권 중 6개월 미만 23.4%를 차지하고 있으며, 5,119억으로, 2020년 1분기말 매출액(연간환산)과 비교했을 때 약 5.1% 수준입니다. 당사는 1년 이내 단기간에 회수될 매출채권의 비중이 총 약 31.0%으로, 회수가능성이 높은 매출채권의 비중이 높기 때문에 매출채권의 손상 가능성이 적다고 판단됩니다. 다만, 3년 이상 매출채권의 비중 역시 37.0%로 다소 높은 편입니다. 상기 매출채권과 관련한 매출채권 회수가능성에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다.

참고로, 2020년 1분기말 기준 당사가 설정한 대손충당금과 관련하여 주요 사업장 현황은 아래와 같습니다. 

(단위 : 백만원)

사업지

채권

충당금

공사현황

오산양산동2차
443,939
234,628
미착

헤이리 지크레프
385,395
144,076
공사중단

검단2차e편한세상
122,512
76,862
미착

e편한세상 경산
73,308
73,308
준공

펜타포트 신축공사
67,258
67,258
준공

e편한세상 용인 파크카운티
52,710
52,500
준공

영등포점프밀라노
50,414
50,384
준공

e편한세상 양덕
42,437
42,437
준공

삼산e편한세상2구역
55,645
38,437
미착

e편한세상 성당
34,374
34,374
준공

마북2차e편한세상
28,197
28,197
준공

신분당선전철2공구
20,761
17,473
준공

의왕내손아파트
15,363
14,484
준공

포항영일만신항
11,064
11,064
준공

기타
2,584,800
981,589
-

합계
3,988,177
1,867,071

자료 : 당사 제시자료

한편, 2020년 1분기말, 2019년 1분기말 및 2019년 기준 매출채권 및 기타채권에 대한 대손충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

[매출채권및기타채권의 대손충당금 변동내역]

(2020년 1분기)
(단위 : 백만원)

구 분
기초잔액
손상차손(환입)
제각
연결범위
변동
기타증감
(주2)
기말잔액

개별평가(환입)
집합평가(주1)

유동
매출채권
212,962
628
4,346
(220)
56
2
217,774

단기대여금
81,450
-
10
-
-
-
81,460

미수금
104,701
(341)
(554)
-
-
-
103,806

미수수익
4,749
39
4
-
-
-
4,792

보증금
120
-
-
-
-
-
120

합 계
403,982
326
3,806
(220)
56
2
407,952

비유동
장기매출채권
339,400
2,001
312
-
-
-
341,713

장기대여금
531,706
4,911
152
-
-
-
536,769

장기미수금
214,768
(19)
-
-
-
-
214,749

장기미수수익
31,755
-
-
-
-
-
31,755

장기보증금
2,189
(250)
2
-
-
-
1,941

합 계
1,119,818
6,643
466
-
-
-
1,126,927

(2019년 1분기)

구 분
기초잔액
손상차손(환입)
제각
기타증감
(주2)
기말잔액

개별평가(환입)
집합평가(주1)

유동
매출채권
179,879
12,097
3,268
-
215
195,459

단기대여금
93,378
300
134
-
-
93,812

미수금
163,506
(779)
1,140
-
66
163,933

미수수익
1,532
193
7
-
-
1,732

보증금
263
-
-
-
-
263

합 계
438,558
11,811
4,549
-
281
455,199

비유동
장기매출채권
335,729
3,572
65
-
20
339,386

장기대여금
236,119
739
(36)
-
-
236,822

장기미수금
203,139
472
-
-
-
203,611

장기미수수익
3,275
-
-
-
-
3,275

장기보증금
6,388
(1,044)
13
(3,027)
-
2,330

합 계
784,650
3,739
42
(3,027)
20
785,424

(2019년)

구 분
기초잔액
손상차손(환입)
제각
연결범위
변동
기타증감
(주2)
기말잔액

개별평가(환입)
집합평가(주1)

유동
매출채권
179,879
20,716
12,946
(19,085)
4,515
13,991
212,962

단기대여금
93,378
(11,710)
(221)
(20,815)
20,818
-
81,450

미수금
163,506
(3,853)
(1,579)
(54,750)
4,230
(2,853)
104,701

미수수익
1,532
3
(7)
(234)
3,455
-
4,749

보증금
263
-
-
(143)
-
-
120

합 계
438,558
5,156
11,139
(95,027)
33,018
11,138
403,982

비유동
장기매출채권
335,729
30,673
3,323
(30,439)
69
45
339,400

장기대여금
236,119
214,164
830
(3,796)
75,624
8,765
531,706

장기미수금
203,139
16,610
-
(7,881)
9,582
(6,682)
214,768

장기미수수익
3,275
28,480
-
-
-
-
31,755

장기보증금
6,388
(1,030)
42
(3,198)
-
(13)
2,189

합 계
784,650
288,897
4,195
(45,314)
85,275
2,115
1,119,818

(주1) 연결실체는 매출채권의 과거 회수율에 기반하여 전체기간 기대신용손실을 산출하였으며, 분기말 연령별 채권잔액에 따른 전체기간 기대신용손실을 손실충당금으로 반영하였습니다.

(주2) 기타증감은 채권의 유동성대체액 및 외화환산에 의한 변동 등으로 구성되어 있습니다.

연결실체의 대손충당금 설정률은 2010년말 기준 9.8%였으나, 부동산 경기의 악화로 인하여 2013년도 18.2%까지 설정률이 상승세를 보였습니다. 2014년에는 국내 부동산 경기
및 해외 사업장에서의 수익성 악화가 심화되어 충당금 제각을 통하여 대손충당금 규모가 감소한 것으로 판단됩니다.
한편, 국내 수주계약의 증가 등으로 인하여 2016년 연결실체
의 충당금 설정 대상 매출채권 규모는 전기 대비 증가하였으나, 대손충당금 환입 등의 사유로 충당금 설정 규모는 소폭 증가에 그쳐 대손충당금 설정률이 2015년의 18.0%에서 17.9%로 유사한 수준을 보였습니다.
그러나 장기매출채권 및 장기대여금, 장기미수
금에
대한 손상차손이 크게 증가함에 따라, 대손충당금 설정률은 2017년 21.7%, 2018년 28.3%, 2019년 35.7%, 2020년 1분기말
37.3%까지 상승하였습니다.

국내외 경기 및 금융시장 변화 등에 따라 주택경기의 변동이 발생하거나, 당사가 영위하는 사업장의 공사대금 등의 회수가 원활하지 않을 경우 매출채권 등이 증가하여 대손상각비가 증가할 가능성이 있고 이는 운전자본 부담을 가중시켜 재무상황에 부정적인 영향으로 작용할 수 있습니다.
또한,

당사가 계약을 체결 중인 사업장과 관련하여,
향후 국내외 경기 및 금융시장 환경이 변화하여 주택 경기에 부정적인 영향을 미칠 경우 미분양 물량이 증가할 수 있으며 이는 매출채권 등의 증가 및 대손충당금 관련 비용을
증가시킬 수 있습니다.

따라서 투자자께서는 당사의 매출채권 등의 변동 추이, 대손충당금 변동 추이 및 대손상각비 인식에 따른 수익성 감소 위험에 대하여 주의 깊게 검토하신 후 본 건 투자의사 결정을 내리시기 바랍니다.

[2-아.

우발 채무 -
PF대출 지급보증 관련 사항
]

아.
신고서 제출 직전 영업일 기준 당사가 시행사의 차입을 위하여 보증한 PF지급보증은 ABCP 4,320억원 수준으로 그 규모가 감소하고 있는 추세입니다. 다만,
주요 PF사업장의 사업 진행 지연 또는 각 사업장의 분양실적과 입주율에 따라 당사의 연대보증 책임이 실현되어 대위변제할 경우 예측하지 못한 자금소요로 인해 재무상태가 악화될 가능성이 존재
합니다.

국내 PF 대출은 사업성 분석에 기초한 금융권으로부터의 대출이 아닌 중대형 시공사의 지급보증에 기초하고 있어 중소형 시행사의 부실이 중대형 건설사의 우발채무로 이어질 우려가 있습니다. 건설업 및 부동산 경기가 정부의 부양 정책에 따라 최근 호조세를 나타냈으나 장기적인 회복세에 대한 전망은 불확실하며, 건설 및 부동산 경기가 급변할 경우 PF 대출 부실이 급증하여 시행사, 시공사 그리고 주관 금융기관 등 PF 연관 3자가 모두 자금 경색에 직면할 수 있습니다. 

PF 관련 우발채무는 진행 사업의 분양대금 유입, 사업지 매각 등의 방법으로 규모 축소가 가능합니다. 당사의 PF 지급보증액은 2016년말 7,360억원에서 2017년 말

8,360억원
으로 소폭 상승하였으나 2018년
말 7,270억원, 2019년 말 6,590억원으로 하락 전환하였으며, 증권신고서 제출일 전일 기준으로 총 4,320억원으로 감소하는 추세를 보이고 있습니다.

한편, 당사가 제공한 PF
지급보증

및 재개발ㆍ재건축조합 사업비 대출 등을 위해 제공한 지급보증 등에 대해 해당 사업별로 금융보증부채를 설정하고 있습니다. 2020년1분기말 기준 연결실체의 금융보증부채 규모는 약 689억원으로, 향후 연결실체가 보증한 PF대출 사업장이 부실화 될 경우 발생 가능한 부담을 완화시켜줄 것으로 기대하고 있습니다. 그러나, 신고서 제출일 전일 기준 PF지급보증 관련 잔액의 규모가
4,320억원
임을 고려하였을 때,
주요 PF사업장의 사업 진행 지연 또는 각 사업장의
분양실적과 입주율에 따라 당사의 연대보증책임이 실현되어 대위변제할 경우 예측하지 못한 자금소요로 인해 재무상태가 악화될 가능성이
존재
합니다.

[유형별 PF지급보증 현황 (2020.05.15)]

(단위 : 백만원)

PF 유형
2020.05.15
2019년
2018년
2017년
2016년

건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액

ABCP
6건
432,000
7건
542,000
7건
592,000
6건
311,000
5건
361,000

기타 PF Loan
-
-
1건
117,000
1건
135,000
4건
525,000
4건
375,000

합 계
6건
432,000
8건
659,000
8건
727,000
10건
836,000
9건
736,000

자료: 당사 제시자료 및 공시자료(연결기준)

참고로,
신고서 제출 직전 영업일 기준 상기 PF 대출을 위하여 연결실체가 제공한 주요 지급보증 현황은 아래와 같습니다. 

[주요 PF지급보증 현황 (2020.05.15)]

(단위: 백만원)

채무자
채권자
대출(보증)금액
대출잔액
보증내역
지급보증기간
유형

오산랜드마크프로젝트㈜
와이케이제이피제팔차㈜
40,000
40,000
지급보증
2019.07~2020.05
ABCP

오산랜드마크프로젝트㈜
미디파트너스㈜
100,000
100,000
지급보증
2019.05~2020.05
ABCP

㈜디케이피엠/
 ㈜디케이도시개발
블레스검단제일차㈜
80,000
80,000
지급보증
2019.07~2020.07
ABCP

㈜디케이피엠/
 ㈜디케이도시개발
비티에스검단제일차㈜
80,000
80,000
지급보증
2019.08~2020.08
ABCP

시티원㈜
와이케이헤이리㈜
75,000
75,000
지급보증
2019.09~2020.09
ABCP

㈜디케이피엠
와이엠유동화제일차㈜
57,000
57,000
지급보증
2019.09~2020.09
ABCP

자료: 당사 제시자료 및 공시자료(연결기준)

상기 PF 지급보증을 제공한 현황 중 주요 사업장인 오산세마 2차 공동주택사업, 인천검단2차 공동주택사업 및 포항장성 1구역 공동주택사업의 세부 사항은 아래와 같습니다.

1. 오산 세마 2차 공동주택사업 관련 세부내용 

오산 세마2차 공동주택사업은 지구단위계획사업에서 도시개발사업으로 변경 추진 예정입니다. 2020년 오산 도시기본계획 수립 후 도시개발사업을 제안하여 2023년까지 관련 인허가를 완료 후 2024년 분양할 계획입니다. 본 건의 추진 일정은 향후 국내 주택경기의 변동에 영향을 받을 수 있습니다.

[기준: 2020.05.15]
(단위 :백만원)

구 분
내 용

시공개요
프로젝트명
오산 세마2차 공동주택사업

발주처(시행사)
오산랜드마크프로젝트㈜

대지면적
86,000(3.3㎡)

건물연면적
243.000(3.3㎡)

용도
공동주택

규모
5,700세대(예정)

계약금액
8,200억(예정)

공사기간
36개월(예정)

현황
인허가
진행 중

시공 및 공정률
미착공

진행 예정 사항
2023년 도시개발사업 환지계획인가,
2024년 착공 및 분양

지분현황

-

Project
Financing 관련
PF 승인금액
140,000

PF 잔액
140,000

PF 만기
2019.05~2020.05

상환방법
분양수입금으로 상환

자료: 당사 제시자료

2. 인천 검단2차 공동주택사업 관련 세부내용 

인천 검단2차 공동주택사업은 도시개발사업으로 2,983세대를 공급 예정입니다. 본 건은 2014년 7월 실시계획 인가, 사업성 개선을 위한 개발계획 변경절차를 거쳐 2016년 3월 변경인가 후 2017년 1분기 환지계획 인가를 받았습니다. 2021년 하반기 사업계획승인을 취득한 후 2021년 하반기 착공 및 분양을 시작할 예정입니다. 본 건의 추진 일정은 향후 국내 주택경기의 변동에 영향을 받을 수 있습니다.

[기준: 2020.05.15]
(단위 :백만원)

구 분
내 용

시공개요
프로젝트명
인천 검단2차 공동주택사업

발주처(시행사)
㈜디케이피엠/㈜디케이도시개발

대지면적
47,709(3.3㎡)

건물연면적
141,343(3.3㎡)

용도
공동주택

규모
2,983세대(예정)

계약금액
390,200(예정)

공사기간
31개월(예정)

현황
인허가
진행 중

시공 및 공정률
미착공

진행 예정 사항

2021년 하반기 사업계획승인,
2021년 하반기 착공 및 분양

지분현황

-

Project
Financing 관련
PF 승인금액
160,000

PF 잔액
160,000

PF 만기
2019.07~2020.08

상환방법
분양수입금으로 상환

자료: 당사 제시자료

3. 포항장성 침촌지구 공동주택사업 관련 세부내용

포항 장성 침촌지구 공동주택사업은 해당 지역 아파트 분양 및 매매거래의 침체 등으로 인하여 2015년 4분기 환지계획 인가를 받았습니다. 현재 사업승인을 위한 설계도서 작성 중에 있으며, 2020년 하반기 사업승인 인가 후 2020년 하반기 착공 및 분양 예정입니다. 본 건의 추진 일정은 향후 국내 주택경기의 변동에 영향을 받을 수 있습니다.

[기준: 2020.05.15]
(단위: 백만원)

구 분
내 용

시공개요
프로젝트명
포항 장성 침촌지구 공동주택사업

발주처(시행사)
㈜디케이피엠

대지면적
38,487(3.3㎡)

건물연면적
141,884(3.3㎡)

용도
공동주택

규모
2,966세대(예정)

계약금액
미정

공사기간
35개월(예정)

현황
인허가
진행 중

시공 및 공정률
미착공

진행 예정 사항
2020년 하반기 사업승인 인가,
2020년 하반기 착공 및 분양

지분현황

-

Project
Financing 관련
PF 승인금액
57,000

PF 잔액
57,000

PF 만기
2019.09~2020.09

상환방법
분양수입금으로 상환

자료: 당사 제시자료

[2-자.

우발채무 - 소송 및 제재 등에 관한 사항]

자. 신고서 제출 직전 영업일 기준 현재
연결실체를 피고로 하는 손해배상 청구 소송 등 150건의 소송(소송가액: 약 7,691억원) 및
연결실체를 원고로 하는 준공정산금 및 지연손해금 청구 소송 등 68건의 소송(소송가액: 약 2,822억원)이 계류 중에 있으나 이러한 소송의 결과가 연결실체의 재무제표에 미칠 영향은 현재로서는 합리적으로 예측할 수 없습니다. 향후
소송 결과의 방향 및 추가적인 제재와 과징금 부여 등은 당사의 경영 및 재무적 리스크로 작용할 수 있습니다.

2
020년 1분기말 및 신고서 제출 직전 영업일 기준 당사 및 연결대상 종속회사가 계류되어 있는 소송 현황은 아래와 같습니다.

(단위 : 건, 백만원)

구분
2020.05.15
2020년 1분기
증감

건수
금액
건수
금액
건수
금액

대림산업(주) 및 연결대상 종속회사
피고
168
880,880
166
888,676
2
(7,796)

원고
90
655,834
88
616,681
2
39,153

계
258
1,536,714
254
1,505,357
4
31,357

자료: 당사 제시자료 및 2020년 1분기 보고서(연결기준)

신
고서 제출 직전영업일 기준
연결실
체
는 총
258건
의 소송에 계류되어 있으며, 이 중 연결실체가 피고로 계류되어 있는 소송 건은
168건, 소송가액은 약
8,809
억원으로, 당사 및 연결대상 종속회사가 계류되어 있는 총 피소건은 2020년 1분기 말 대비 다소 감소했습니다.

신고서 제출일 현재 상기 소송의 결과는 예측하기 어려우나, 상기한 소송의 진행방향이 연결실체에 불리하게 진행되어 소송가액 전액을 배상해야할 경우, 동 소송가액
은 당사가 보유하고 있는 현금및현금성자산(2020년 1분기말 연결기준 약 2조 8,238억원)의 약 31.2
%에 육박하는 금액으로 재무적인 부담이 될 수 있습니다. 

아래는 신고서 제출 직전 영
업일 기준 당사가 계류되어 있는 중요 소송 내역 입니다.

[
사업연도 개시일 현재 계속 중인 주요 소송 내용
]

(단위 : 백만원)

소제기일
당사자
소송내용
소송가액
진행사항
향후 소송일정 및 대응방안

원고
피고

2011-04-26
신현주공 재건축정비사업조합
대림산업 외 1
공사계약에 의한 손해배상 청구
4,000
3심
2심 일부승소 후 3심 진행 중

2012-09-24
대림산업 외 13
한국철도시설공단
동해남부선 관련 공사대금 청구
7,664
파기환송심
3심 전부패소 후 파기환송심 진행 중

2012-12-21
ONGC Petro Additions Ltd.
대림산업
손해배상 청구 중재
162,900
중재
중재절차 진행 중

2014-03-31
한국수자원공사
대림산업 외 16
한강3공구, 낙동강23공구 담합 관련 손해배상 청구
27,779
1심
1심 진행 중

2015-04-10
대한민국
대림산업 외 3
광주총인처리시설 담합 관련 손해배상 청구
2,000
2심
1심 일부패소 후 2심 진행 중

2015-05-08
한국철도시설공단
대림산업
담합 손해배상 청구
3,155
1심
1심 진행 중

2015-07-15
대림산업 외 5
한국철도시설공단
추가공사대금 청구
5,392
3심
2심 일부승소 후 3심 진행 중

2015-07-20
대림산업 외 2
서울특별시농수산식품공사 외 1
공사대금 청구
6,880
파기환송심
3심 일부패소 후 파기환송심 진행 중

2015-10-14
한국가스공사
대림산업 외 18
한국가스공사 주배관 담합 관련 손해배상 청구
100,000
1심
1심 진행 중

2015-11-13
대한민국
대림산업 외 4
포항영일만 외곽시설 2-1단계 담합 관련 손해배상 청구
11,513
3심
2심 전부승소 후 3심 진행 중

2015-12-04
한국철도시설공단
대림산업 외 4
호남고속철3-2공구 공사입찰담합 손해배상 청구
10,406
1심
1심 진행 중

2016-01-11
대한민국
대림산업 외 3
화양적금 3공구 담합 관련 손해배상 청구
20,438
1심
1심 진행 중

2016-03-15
대림산업
한수건설
노무비 직접지급에 따른 양수금 청구
11,694
2심
2심 진행 중

2016-08-01
대림산업
서울특별시
간접비 청구
4,025
2심
1심 전부 패소 후 2심 진행 중

2017-02-16
한국가스공사
대림산업 외 12
손해배상 청구
200,000
1심
1심 진행 중

2017-02-16
대림산업
ECC International LLC
Payment Bond 지급청구
4,500
1심
1심 진행 중

2017-03-29
서울특별시농수산식품공사
대림산업 외 3
하자보수갈음손해배상 청구
3,557
2심
2심 진행 중

2017-04-18
ECC International LLC
대림산업
누수사고로 인한 피해보상 청구
4,500
1심
1심 진행 중

2017-04-20
대림산업 외 1
한국철도시설공단
공기연장으로 인한 간접비 청구
5,518
1심
1심 진행 중

2017-05-31
대림산업 외 1
한국철도시설공단
공사대금 청구
2,157
2심
1심 전부승소 후 2심 진행 중

2017-09-01
대림산업 외 11
한국토지주택공사
사업 미실시에 따라 시공사들은 한국토지공사에게 출자금 반환 청구
3,406
3심
2심 일부승소 후 3심 진행 중

2019-09-28
DMC래미안e편한세상
입주자대표회의
대림산업 외 4
하자보수에 갈음하는 손해배상 청구
3,838
1심
1심 진행 중

2017-11-21
e편한세상광교입주자대표회의
대림산업 외 2
하자보수에 갈음하는 손해배상 청구
6,473
1심
1심 진행 중

2018-02-13
대림산업
Hankook Tire Manufacturing
Tennessee
손해배상 청구
15,000
중재
중재절차 진행 중

2018-04-02
대림산업
한국토지주택공사
계약체결의 의사표시 청구
3,747
1심
1심 진행 중

2018-06-11
대림산업 외 3
익산시 외 1
추가공사대금 청구
16,835
1심
1심 진행 중

2018-07-26
대림산업
대한토지신탁
발주자를 상대로 한 파일공사대금을 청구
4,157
2심
1심 일부 승소 후 2심 진행 중

2018-09-04
한수건설
대림산업
공사대금 청구
8,639
2심
1심 전부 승소 후 2심 진행 중

2018-09-27
대림산업
한국동서발전 주식회사
공사대금 청구
13,500
중재
중재절차 진행 중

2018-09-27
대림산업
청천2구역주택재개발정비사업조합
조합에 대한 입찰보증금 등 청구
11,561
1심
1심 진행 중

2018-11-06
커크너 (이탈리아)
대림산업
손해배상 청구
12,600
1심
1심 진행 중

2018-11-09
주식회사 메디치코리아
대림산업
공동사업자약정에 따른 운영비 청구
2,939
1심
1심 진행 중

2018-11-16
대림산업 외 11
서울특별시
공사대금 청구
2,585
파기환송심
3심 일부승소 후 파기환송심 진행 중

2018-11-29
대림산업
전라남도
공사대금 청구
2,782
1심
1심 진행 중

2018-12-21
대림산업
서울특별시
공사대금 청구
2,227
1심
1심 진행 중

2019-03-18
현대건설 외 4
인천국제공항공사
(대림산업 보조참가)
공사대금 청구
2,500
1심
1심 진행 중

2019-04-03
대림산업
대한민국
공사대금 청구
2,438
1심
1심 진행 중

2019-04-09
대림산업
거여2-2재개발사업조합
공사대금 청구
7,372
1심
1심 진행 중

2019-06-14
e편한세상황성 입주자대표회의
대림산업
하자보수에 갈음하는 손해배상 청구
2,000
1심
1심 진행 중

2019-07-26
쉰들러엘리베이터
인천국제공항공사
(대림산업 보조참가)
공사대금 청구
2,077
1심
1심 진행 중

2019-08-05
대림산업
장성침촌지구도시개발조합
양수금 청구
19,882
1심
1심 진행 중

2019-08-09
주식회사 케이씨에이글로벌
대림산업 외 4
사해행위취소 및 손해배상 청구
8,600
1심
1심 진행 중

2019-08-12
클립서비스 주식회사
대림산업 외 1
손해배상 청구
3,315
1심
1심 진행 중

2019-08-27
대림산업 외 4
한국토지주택공사
공사대금 청구
17,000
1심
1심 진행 중

2019-08-30
대림산업
디더블유에스지원
공사대금 청구
4,708
1심
1심 진행 중

2019-09-04
대림산업
국제빌딩주변제4구역
도시환경정비사업조합
사업비 구상금 청구
6,827
1심
1심 진행 중

2019-09-20
대림산업 외 3
대한민국
공사대금 청구
2,850
1심
1심 진행 중

2019-10-02
대림산업
대한민국
공사대금 청구
4,000
1심
1심 진행 중

2019-10-02
대림e편한세상사하아파트
입주자대표회의
대림산업 외 2
하자보수에 갈음하는 손해배상 청구
2,000
1심
1심 진행 중

2019-10-14
대림산업
주식회사 메디치코리아
대여금 반환 청구
44,000
1심
1심 진행 중

2019-11-01
장윤희
대림산업 외 1
손해배상 청구
3,004
1심
1심 진행 중

2019-11-19
백성열 외 6
대림산업 외 3
분양계약취소 및 분양대금 반환 등
4,139
1심
1심 진행 중

2019-12-20
대림산업 외 1
삼정1-2구역 주택재개발
정비사업조합 외 9
대여금 반환 청구
4,713
1심
1심 진행 중

2019-12-23
대림산업
대치동 구마을 제3지구
주택재건축정비사업조합
입찰보증금 반환 청구
4,000
1심
1심 진행 중

2019-12-23
대림산업 외 2
한국철도시설공단
공기연장으로 인한 간접비 청구
5,220
1심
1심 진행 중

2012-03-16
고려개발 외 11
대한민국
공사대금 청구
12,310
3심
3심 진행 중

2014-02-11
고려개발
현대로템
공동원가분담금 청구
4,815
3심
3심 진행 중

2014-04-18
한국수자원공사
고려개발 외 120
설계보상비반환 청구
24,440
3심
3심 진행 중

2015-05-08
한국철도시설공단
고려개발 외 27
손해배상 청구
104,511
1심
1심 진행 중

2015-07-15
고려개발 외 5
한국철도시설공단
공사대금 청구
12,045
3심
3심 진행 중

2016-03-09
고려개발 외 4
대한민국,안양시
손해배상등의 청구
6,644
3심
3심 진행 중

2016-12-02
대한민국 외 1
고려개발 외 4
공사대금 청구
22,441
3심
3심 진행 중

2017-08-22
고려개발 외 9
의정부시
해지시지급금 청구
151,587
2심
2심 진행 중

2018-01-12
포스코건설
고려개발 외 6
공동원가분담금 청구
7,152
1심
1심 진행 중

2019-02-28
고려개발 외 4
부산진해경제자유구역청
공사대금 청구
6,399
1심
1심 진행 중

2012-12-07
삼호 외 6
한국수자원공사
발주처의 귀책사유로 인한 공기연장에 따른 공사대금 등 청구
13,900
5심
파기환송심 이후 재상고

2016-08-16
삼호
하이원추추파크
발주처의 귀책사유로 인한 공기연장에 따른 공사대금 등 청구
4,293
1심
1심 진행 중

2017-01-16
입주자대표회의 외 1
삼호 외 2
미시공, 오시공, 하자 등으로 인한 손해배상 청구
3,906
2심
1심 판결선고 후 당사 항소 진행 중

2017-02-03
삼호 외 1
한국도로공사
발주처의 귀책사유로 인한 공기연장에 따른 공사대금 등 청구
2,842
1심
1심 진행 중

2017-09-12
입주자대표회의
삼호 외 2
미시공, 오시공, 하자 등으로 인한 손해배상 청구
4,840
1심
1심 진행 중

2017-11-09
하이원추추파크
삼호
미시공, 하자, 공정지연 등에 따른 손해배상 청구
5,536
1심
1심 진행 중

2017-12-27
입주자대표회의
삼호 외 1
미시공, 오시공, 하자 등으로 인한 손해배상 청구
2,324
1심
1심 진행 중

2018-08-08
입주자대표회의
삼호
미시공, 오시공, 하자 등으로 인한 손해배상 청구
3,000
1심
1심 진행 중

2018-12-21
삼호 외 2
대한민국 외 1
발주처의 귀책사유로 인한 공기연장에 따른 공사대금 등 청구
2,271
1심
1심 진행 중

2019-07-04
입주자대표회의
삼호 외 4
미시공, 오시공, 하자 등으로 인한 손해배상 청구
4,056
1심
1심 진행 중

2019-12-23
삼호 외 2
한국철도시설공단
발주처의 귀책사유로 인한 공기연장에 따른 공사대금 등 청구
8,700
1심
1심 진행 중

자료: 당사 제시자료 및 2020년 1분기 보고서(연결기준)
주)
청구금액
20
억원 미만
소송은 중요한 소송사건에서 기재를 생략하였습니다.

[사
업연도 중
새로 제기된 소송 내용(2020.05.15 현재 기준)]

(단위 : 백만원)

소제기일
당사자
소송내용
소송가액
진행사항
향후 소송일정 및 대응방안

원고
피고

2020-01-02
주식회사 디케이피엠 외 1
대림산업
약정금 청구
29,135
1심
1심 진행 중

2020-01-13
삼호
재건축조합
조합의 계약해지에 따른 시공사 지위확인 및 손해배상 청구
12,995
1심
1심 진행 중

2020-03-27
대림산업
주식회사 가경디앤씨 외 1
대여금 및 구상금 청구
64,293
1심
1심 진행 중

2020-03-27
주식회사 지에스동해전력
대림산업 외 2
점용료 등 청구
8,095
중재
중재절차 진행 중

자료 : 당사 제시자료 및 2020년 1분기 보고서
주)청구금액 20억원 미만 소송은 중요한 소송사건에서 기재를 생략하였습니다.

[보고기간 종료일 이후 제기된 소송 내용(2020.05.15 현재 기준)]

(단위 : 백만원)

기일
당사자
소송내용
소송가액
진행사항
향후 소송일정 및 대응방안

원고
피고

2020-04-21
Chin Fatt Yun 외 3
대림산업
브루나이 템뷰롱 CC3 현장 관련 손해배상 청구
2,080
1심
1심 진행 중

자료 : 당사 제시자료 및 2020년 1분기 보고서
주)청구금액 20억원 미만 소송은 중요한 소송사건에서 기재를 생략하였습니다.

당사가 피고로 계류된 사건들은 공사대금과 관련한 소송이 주를 이루고 있으며, 그 외에 하자보수 등에 관한 손해배상과 관련한 소송사건들 또한 진행 중입니다. 당사가현재 계류 중인 소송사건들의 최종 결과는 현재 예측할 수 없습니다. 

한편, 신고서 제출 직전 영업일 기준
당사 및 연결대상 종속회사가 금융당국 및 조세당
국 등으로 부터 관련법령에 따라 제재조치를 받은 사항은 아래와 같습니다. 

가. 대림산업

㈜

- LNG 저장탱크 건설공사 입찰과 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
제재사유
근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2016. 06. 20.
공정거래위원회
대림산업㈜
과징금 부과
 (368억2천만원)
입찰 담합에 따른 공정거래법 위반
독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제19조
과징금 납부
- 유사한 법 위반 사항이 발생하지 않도록 유관부서에 대한 공정거래 관련 교육 실시

2017. 08. 09.
검찰
대림산업㈜
벌금 부과
 (1억 6천만원)
입찰 담합에따른 형사 처벌
독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제70조
벌금 납부

임원1명
징역10월
 집행유예 2년
건설산업기본법
 제95조

직원1명
벌금 2천만원

- S-OIL RUC 현장 공사와 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
제재사유
근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017. 9. 14.
검찰
대림산업㈜
벌금 부과
 (5백만원)
하수급업체 소속 직원의 산재사고(사망)에 따른 산업안전보건법 위반
산업안전보건법 
제71조
벌금 납부
- 작업장 특성을 감안한 안전관리 및 교육 강화
 - 파일항타 작업시 안전시설물 설치 및 관리 강화

직원1명
벌금 부과
 (5백만원)

- 밀양울산 고속도로 현장 공사와 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
제재사유
근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018. 3. 28.
검찰
대림산업㈜
벌금 부과
 (법인,직원1명 5백만원 직원1명 7백만원)
하수급업체 소속 직원의 산재사고(사망)에 따른 산업안전보건법 위반
산업안전보건법 제68조
벌금 납부
- 작업장 특성을 감안한 안전관리 및 교육 강화
 - 보강토 옹벽 작업시 안전시설물 설치 및 관리 강화

직원2명

- 하남미사 보금자리주택지구 현장 공사와 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용

제재사유

근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018. 4. 20.
공정거래위원회
대림산업㈜
과징금 부과
 (9백만원)
서면미발급, 부당특약, 설계변경내역미통지에 따른 하도급법 위반
하도급거래공정화에 관한 법률 제3조
과징금 납부
- 하도급법 준수를 위한 교육 강화 및 부당특약 삭제, 계약시스템 개선

- 익산일반산업단지진입도로 현장 공사와 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용

제재사유

근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019. 2. 12.
검찰
대림산업㈜
벌금 부과
 (5백만원)
하수급업체 소속 직원의 산재사고(사망)에 따른 산업안전보건법 위반
산업안전보건법 
 제68조
벌금 납부
- 작업장 특성을 감안한 안전관리 및 교육 강화
 - 불도저 운행시 안전시설물 설치 및 관리 강화

직원1명
벌금 부과
 (7백만원)

- 대림산업㈜의 불공정하도급거래행위 여부에 대한 건

일자
조치기관
조치대상자
조치내용

제재사유

근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019. 8. 30.
공정거래위원회
대림산업㈜
과징금 부과
 (735백만원)
서면지연/미발급, 대금지연/미지급에 따른 하도급법 위반
하도급거래공정화에 관한 법률 제3조 등
과징금 납부
법위반 사항에 대한 자진시정 완료 및 하도급법 준수 위한 제도개선 추진 중

- 기업집단 '대림'소속 계열회사들의 특수관계인에 대한 부당한 이익제공행위에 대한 건

일자
조치기관
조치대상자
조치내용

제재사유

근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019. 9. 9.
공정거래위원회
대림산업㈜
과징금 부과
 (403백만원)
법인고발
사업기회의 제공에 따른 공정거래법 위반
공정거래법 제23조의2 제1항 제2호
과징금 납부
이사회 산하 내부거래위원회 설치 및 운영 및 정도경영/투명경영강화

- 명장1구역 주택재개발정비사업 현장 공사와 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용

제재사유

근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019. 12. 31.
검찰
대림산업㈜
기소
하수급업체 소속 직원의 산재사고(사망)에 따른 산업안전보건법 위반
산업안전보건법 
 제68조
부산지방법원
 소송 진행중
-작업장 특성을 감안한 안전관리 및 교육 강화

- 안산e편한세상 상록현장 소방시설공사업법 위반 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용

제재사유

근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2020. 2. 12.
검찰
대림산업㈜
 직원 1명
벌금 부과
 (각 벌금 100만원)
소방시설공사업법상
 일괄하도급금지 위반
소방시설공사업법
 제36조 제7호 및 제22조 제1항
벌금 납부

2020. 3. 26.
종로소방서
대림산업㈜
과징금 부과
 (2,610,000원)
소방시설공사업법상
 일괄하도급금지 위반
소방시설공사업법
 제10조 제1항 및 제22조 제1항
과징금 납부

나.

㈜

삼호

-
e편
한세상 구미 파크밸리

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017.01.25.
대구지방
고용노동청
구미지청

㈜

삼호

과태료 

6,320,000원

현장 특별점검실시에 따른 산업안전
보건법 위반 (산업안전보건기준에 관한규칙 제43조 제1항, 제309조 제1항, 제302조 제1항, 산업안전보건법 제12조, 제41조 제3항)
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유 및 현장 안전 교육 실시
- 자체심사 진행 및 재해사고 예방대책 게재 (사내 게시판)

-
e편한세상 온수역

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017.10.26.
중부지방
고용노동청
부천지청
㈜삼호
과태료
4,000,000원
현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 [산업안전보건법 제16조(보건관리자) 1항]
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유
- 보건관리자 인력 Pool 관리로 동일사례 방지

-
e편한세상 한강신도시2차

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017.11.08.
중부지방
고용노동청
부천지청
㈜삼호
과태료
9,496,000원
현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 [산업안전보건법 제30조(산업안전보건관리비의 계상 등) 3항, 제42조(작업환경측정 등) 1항, 제43조(건강진단) 1항]
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유
- 산업안전보건관리비 사용기준 교육자료 전파

-
e편한세상 시티 인하대역

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017.11.14.
중부지방
고용노동청
㈜삼호
과태료
3,280,000원
현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 [산업안전보건법 제14조(관리감독자)1항, 제31조(안전·보건교육) 3항, 제41조(물질안전보건자료의 작성·비치 등) 7항]
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유
- 현장 안전보건교육 시행 철저
- 현장대리인 안전보건관리책임자 선임

2019.10.02
인천시
미추홀구청

㈜삼호

과태료
4,000,000원
민원으로 인한 현장 확인점검실시에 따른 건설폐기물 재활용촉진에 관한 법률 위반(제13조 재활용 가능성, 소각가능성 및 매립 필요성 여부에 따라 구분보관 기준 위반)
과태료 납부완료
- 건설폐기물 분리보관 기준위반 사고사례 및 대응방안 사내 공지

-
e편한세상 서울대입구2차

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018.12.07.
서울지방
고용노동청
㈜삼호
과태료
4,480,000원
동절기 현장안전점검에 따른 산업안전보건법 위반 [산업안전보건법 제13조(안전보건관리책임자)1항, 제31조(안전·보건교육)3항, 제41조(물질안전보건자료의 작성)7항]
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유
- 현장 안전보건교육 시행 철저
- 특별안전보건교육 실시

-
망우동 주상복합 신축공사

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019.08.01.
서울지방
고용노동청
㈜삼호
과태료
4,000,000원
현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 [산업안전보건법 제30조(산업안전보건관리비의 계상 등) 3항
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유
- 산업안전보건관리비 사용기준 교육자료 전파 (유해위험방지계획서 용역비용 계상기준)

-
서울팔래스호텔 본관 증축공사

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018.11.26.
서울지방
고용노동청
㈜삼호
과태료
7,694,800원
현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 [산업안전보건법 제38조의2(석면조사)2항]
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유
- 석면조사 및 보고에 관한 규정 교육 전파

-
e편한세상 태전2차

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019.02.11.
중부지방
국세청
㈜삼호
벌금
100,000,000원
세금계산서 발급 및 수취의무 위반 (조세범처벌법 제10조 제1항 제1호 및 제2항 제1호)
벌금 납부 완료
- 세금계산서 발급 관련 담당자 내부/외부 교육 실시 및 사내게시판을 통해 각 현장/사업팀에 사례 공유

추문석
(대표이사)

벌금
100,000,000원

벌금 납부 완료

다.

고
려
개
발㈜

-e편한세상 선부 현장 산업안전보건법 위반 제재

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017. 07. 31.
수원지방법원
 안산지원
고려개발㈜
벌금 부과
(50만원)
건설 노동조합의 신고에 따른 산업안전보건법 위반사항 적발 (산업안전보건법 제71조, 제68조 제2호, 제29조 제3항, 형법 제70조 제1항, 제69조 제2항, 형사소송법 제334조 제1항)
벌금납부
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유 및 현장 안전교육 실시

직원1명

벌금 부과

(50만원)

-월산푸른물센터 현장 산업안전보건법 위반 제재

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018. 01. 26.
의정부
 지방법원
고려개발㈜
벌금 부과
(70만원)
현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 (산업안전보건법 제71조, 제67조 제1호, 제23조 제1항, 제3항, 제67조의2 제1호, 제34조 제2항, 형법 제 37조, 제38조, 형사소송법 제334조 제1항, 형법 제70조 제1항, 제69조 제2항)
벌금납부
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유 및 현장 안전교육 실시

직원1명
벌금 부과
(70만원)

- 별내선6공구 현장 산업안전보건법 위반 제재

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018. 01. 31.
의정부
 지방법원
고려개발㈜

벌금 부과

(70만원)

현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 (산업안전보건법 제71조, 제67조 제1호, 제23조 제1항, 제2항, 제3항, 제67조의2 제1호, 제34조 제2항, 형법 제37조, 제38조, 형사소송법 제334조 제1항, 형법 제70조 제1항, 제69조 제2항)
벌금납부
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유 및 현장 안전교육 실시

직원1명

벌금 부과

(70만원)

-
오
남~수
동 국지도 건설공사 산업안전보건법 위반 제재

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019. 04. 02.
의정부
 지방법원
고려개발㈜

벌금 부과

(150만원)

현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 (산업안전보건법 제71조, 제67조 제1호, 제23조 제3항, 제334조 제1항, 형법 제70조 제1항, 제69조 제2항)
벌금납부
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유 및 현장 안전교육 실시

직원1명

벌금 부과

(150만원)

- e편한세상 초지역센트럴포레 산업안전보건법 위반 제재

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019. 11. 15.
의정부
 지방법원
고려개발㈜

벌금 부과

(70만원)

건설 노동조합의 신고에 따른 산업안전보건법 위반사항 적발 (산업안전보건법 제71조, 제67조 제1호, 제23조 제3항, 형법 제37조, 제38조, 형사소송법 제334조 제1항, 형법 제70조 제1항, 제69조 제2항)
벌금납부
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유 및 현장 안전교육 실시

직원1명

라.
대림씨엔에스
㈜

- 군산공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017.03.28

광주지방고용노동청군산지청

대림씨엔에스㈜

과태료 부과 
 (2백2십만원)

"시정명령서" 중대재해 발생 사업장 감독 지적된 위반사항(산업안전보건법 제42조의2 3항,제41조 3항,제11조1항, 제29조의2 7항)

과태료 납부

- 주기적 안전교육 실시 및 사고사례 전파로 안전의식 고취

- 안전시설물 보완 및 개선실시

- 안전보건표지 개선실시

- MSDS관리

- 부여공장 위험물안전관리법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017.08.28

충청남도청

대림씨엔에스㈜

과태료 부과
 (1백6십만원)

위험물 저장소의 품명등의 변경신고를 하지 아니함
 (위험물안전관리법 제6조 2항)

처분 과태료 납부

- 위험물 저장소 품명 변경 완료
- 위험물 별 분류 체계 강화로 저장소

관리강화
- 취급자 및 관리자 교육 실시

- 군산공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017.10.19

전주지방법원군산지원

대림씨엔에스㈜

벌금 부과 
 (5백만원)

현장근로자 사고에 따른 산업안전보건법 위반(산업안전보건법 제71조, 제66조의2외, 형법 제268조, 제30조,형사소송법 제334조 제1항외)

처분 벌금 납부

- 주기적 안전교육 실시 및 사고사례 전파로 안전의식 고취

- 안전시설물 보완 및 개선실시

- 안전보건표지 개선실시

- MSDS관리

직원 1인
벌금 부과
(3백만원)

- 충주공장 사고에 따른 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017.11.22

고용
노동부

충주지청

대림씨엔에스㈜

과태료 부과
 (5천7백만원)

중대재해 사고에 따른 임검실시

산업안전보건법 위반

(산업안전보건법 제12조 외 21개의 법 위반)

총 70건 지적사항

처분 과태료 납부

-안전팀 신설 및 자체 안전관리자 선임

-휴일 및 정비작업 등 비정상작업에 대한 위험성평가,안전교육,작업허가제 실시

-주기적 안전교육 실시 및 사고사례 전파로 안전의식 고취

-안전시설물 보완 및 개선실시

-안전보건표지 개선실시

-MSDS관리 개선실시

- 충주공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018.09.21

청주지방법원 충주지원

대림씨엔에스㈜

벌금 부과
(1천만원)

형법 제268조, 산업안전보건법 제66조 2, 제23조 제3항 외

처분 벌금 납부

-안전 ,보건진단 후 사업장 개선

-작업허가서 및 위험성평가 절차수립

-근로자 안전교육을 통한 안전의식 향상

직원 2인

벌금 부과
(1천3백만원)

- 군산공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018.11.16
광주지방고용노동청군산지청
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
 (4백만원)
"시정명령서"중대재해 발생 사업장 감독 지적된 위반사항(산업안전보건기준에 관한 규칙 제18조, 제24조, 제97조, 제3조, 제38조 제1항, 제33조 제1항, 제92조 제1항, 제168조 제1항, 제311조 제1항, 제622조 제1항, 제43조, 제619조의2 제1항, 제54조 제1항, 제31조 제3항, 제23조, 산업안전보건법 제12조)
과태료 납부
- 주기적 안전교육 실시 및 사고사례 전파로 안전의식 고취
- 안전시설물 보완 및 개선실시
- 안전보건표지 개선실시

- 용인공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019.07.03
중부지방고용노동청 경기지청
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
(72만원)
산업안전보건법 제31조 제1항
과태료 납부
- 안전보건실태 점검 후 사업장 개선
 - 안전 진단 후 위험요소 제거
 - 휴일 정비 작성시 작업허가서, 위험성 평가 안전교육 실시
 - 천정크레인 전용진입로 설치, 인터록 설치
 - 천정크레인 전용진입로 출입제한 장치,열쇠관리 
 - 주기적 안전교육 실시

- 군산공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019.08.12
전주지방검찰청 군산지청
대림씨엔에스㈜
벌금 부과
(5백만원)
현장근로자 사고에 따른 산업안전보건법 위반(산업안전보건법 제71조, 제66조의2외, 형법 제268조, 제30조,형사소송법 제334조 제1항외)
처분 벌금 납부
- 주기적 안전교육 실시 및 사고사례 전파로 안전의식 고취
- 안전시설물 보완 및 개선실시
- 안전보건표지 개선실시

직원 1인
벌금 부과
(5백만원)

- 용인공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019.11.08
중부지방고용노동청 경기지청
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
(48만원)
산업안전보건법 제49조의2 제7항
과태료
 납부
- 공정안전(PSM)실태 점검 후 사업장 개선
- 안전 진단 후 위험요소 제거
- 휴일 정비 작성시 작업허가서, 위험성 평가(JSA) 실시
- 주기적 안전교육 실시

- 충주공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019.11.08
고용노동부
 충주고용노동지청
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
(32만원)
신규채용자 교육시간부족(1명)
탈형공정 압력용기 1대 안전검사 미실시
배치전 건강검진 유해인자 누락
과태료
 납부
- 신규 채용시 안전교육 시행
- 압력용기 안전검사 시행
- 배치전 유해인자 건강검진 시행

- 본사 기업현황공시 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019.12.13
공정거래위원회
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
(228만원)
- 사유 : 공시 대표회사 상표권 사용내역 사실과 다르게 배포 
 - 근거 : 공정거래법 제11조의4 기업집단현황 등에 관한 공시
과태료
 납부
- 계열회사 관련 공시사항 재확인(상표 사용 현황 등)
 - 공시 사항 부문별 cross-check 활동 강화

- 용인공장 대기환경보전 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019.12.18
경기도
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
(80만원)
대기환경보전법 제31조 제2항
과태료
 납부
- 대기배출시설 및 방지시설 운용기록 누락없이 실시 (일 1회 기록)

한편, 2019년 9월 3일 서울지방국세청 조사4국은 당사의 최대주주이자 당사가 속한 대림그룹의 지주회사인 대림코퍼레이션 본사에 조사요원을 파견해 세무조사를 수행하였습니다. 해당 세무조사는 2019년 12월 종결되었고, 그 결과에 따라 ㈜대림코퍼레이션은 법인세 및 부가가치세 납부세와 이에 따른 법인세분 지방소득세 등을 납부하였습니다.

위와 같이 당사가 계류되어 있는 소송 사건, 공정거래위원회로부터의 과징금 및 시정명령 등은 당사의 경영 및 재무적 리스크로 작용할 수 있는 점 투자자께서는 유의하여 주시기 바랍니다. 

[2-차.

우발 채무 - 약정 관련 사항]

차. 당사가 체결한 다양한 약정 중, 신고서 제출 직전영업일 기준 현재
재무적 출자자에 대하여 1건의 옵션 약정을 제공하고 있으며 2034년중 행사기일이 도래할 예정입니다. 그외 연결실체는
사업 진행을 위한 다수의 기타약정을 체결하고 있으며 해당 규모 등을 고려하였을 때 당사의 재무상태에 미칠 영향은 제한적일 것으로 보입니다.

당사는 건설사업부문의 사업 진행을 위해 일부 사업 관련 재무적 출자자들에게 투자 유도 차원의 옵션계약을 체결한 바 있습니다.
신고서 제출일 직전영업일 기준 현재 당사가 영업을 위하여 재무적 출자자에 제공한 옵션 약정은 다음과 같습니다. 

사업명
호주 Millmerran 
Power Partners

투자회사명

밀머란에스피씨
㈜

풋옵션의무자

대림에너지,
대림산업

풋옵션권리자
재무출자자

계약체결일(약정일)
2013.11.27

옵션계약부담금액
옵션행사시점 확정

옵션행사기간
2034년

자료: 당사 제시자료

총 1건의 옵션계약
이며 옵션행사기일이 도래하는 시기는 2034년입니다.

연결실체는
신고서 제출 직전 영업일 기준으로 호주 Milmerran Power Partners의 지분 및 후순위채권 인수를 위하여 설립한 밀머란에스피씨(주)의 재무출자자에게 풋옵션을 제공하고 있습
니다.

이외에 당사가 체결하고 있는 주요 기타 약정사항은 아래와 같습니다.

1) 연결실체는 e편한세상 오산세마 주택사업과 관련하여 재무적 투자자를 위한 풋옵션을 제공하고 있습니다.

2) 연결실체는 호주 Millmerran Power Partners의 지분 및 후순위채권 인수를 위하여 설립한 밀머란에스피씨㈜의 재무출자자에게 제공한 풋옵션을 제공하고 있습니다.

3) 연결실체는 청진이삼프로젝트㈜의 주주인 디오네랜드마크, 디아스랜드마크㈜및 DB금융투자㈜와 청진이삼프로젝트㈜ 주식 매매 등에 따라 지급되는 각각의 금원을 상호 이전하고 정산일(2021년 3월 23일)에 해당 주식의 공정가액과 청산가격의 차이를 정산하여 정산금액이 (+)인 경우에는 투자자가 연결실체에게, 정산금액이 (-)인 경우에는 연결실체가 투자자에게 지급하는 스왑 계약을 체결하였습니다.

4) 강남 글래드 비즈니스 호텔 개발사업과 관련하여 연결실체는 ㈜대림코퍼레이션(이하 "매수의무자")과 함께 디더블유에스글래드㈜(이하 "후순위대주")가 보유하는 후순위대출채권에 대하여 매수선택권을 보유하고 있으며, 동시에 후순위대주는 매수의무자들에게 매도선택권을 보유하고 있습니다.

(5) 연결실체는 우리은행을 대리은행으로 하는 대주단과 체결한 프로젝트금융 약정에 따라 종속회사인 포승그린파워㈜가 우리은행에 개설한 모든 계좌와 연결실체가 보유한 포승그린파워㈜의 주식에 질권이 설정되어 있습니다. 또한 프로젝트를 진행하며 가입한 재산종합보험에 보험근질권이 설정되어있으며, 프로젝트의 주요계약인 공사도급계약, 투자계약, REC매매계약, 우드펠릿구매계약, 책임연료구매대행계약 등에 대하여는 계약상 연결실체의 모든 권리(계약상의 지위를 포함)를 담보목적으로 양도하는 양도담보가 설정되어 있습니다. 이와 더불어 공장재단에 근저당권 설정이 되어 있습니다. 

한편, 연결실체는 2021년 2월 26일에 포승그린파워㈜의 우선주주가 보유한 우선주를 USD 28,617,107로 매입할 수 있는 콜옵션을 보유하고 있습니다. 

6) 연결실체는 e편한세상 거제 고현항 주택사업과 관련하여 거제빅아일랜드에프브이㈜로부터 고현항 항만재개발사업으로 조성되는 용지를 매입하는 약정을 체결하였습니다. (1단계 : 2018.10.25 922억원 매입 완료, 2단계 : 대상용지 준공 이후 1,020억원 매입 예정)

7) 연결실체가 발행한 무보증 공모사채(
2020년 1분기말 기준 11,096억원)
의 사채관리계약서는재무비율 등의 유지, 담보권 설정 등의 제한, 자산처분 제한, 지배구조변경 제한 등 조항을 포함합니다. 상기 조항을 위반하는 경우, 기한 이익의 상실
가능성이 있습니다.

8) 연결실체는 당분기말 현재 서울터널㈜, 수도권서부고속도로㈜, 덕송내각고속화도로㈜, 상주영천고속도로㈜ 등 SOC 사업법인의 보유주식을 재무적출자자에게 매도할 수 있는 매도청구권(풋옵션) 약정을 보유하고 있습니다.

한편, 연결실체의 2020년 1분기말 기준 장래 매출채권 유동화채무 현황은 아래와 같습니다.

(단위 : 억원)

발행회사
(SPC)
기초자산
증권종류
발행일자
발행금액
미상환잔액

스마트캐스팅
장래매출채권
ABCP
2017.08.03
850
255

와이케이멜로디제일차
장래매출채권
ABL
2017.08.03
400
120

계
-
-
-
1,250
375

자료 : 당사 2020년 1분기 보고서

(단위 : 억원)

2020년 1분기말
2019년 말
2018년 말
2017년 말

금액(A)
(비중,%)
금액(B)
(비중,%)
금액
(비중,%)
금액
(비중,%)

유동화채무
375
-
563
-
750
-
2,250
-

총차입금
29,449
1.3%
25,868
2.2%
26,594
2.8%
31,545
7.1%

매출액
25,094
1.5%
97,001
0.6%
109,845
0.7%
123,355
1.8%

매출채권
8,443
4.4%
9,775
5.8%
12,220
6.1%
18,457
12.2%

자료 : 당사 2019년 반기보고서

[2-카.

주요 종속회사 관련 사항]

카. 2020년 1분기말 기준 연결실체의 국내 주요 종속회사 대부분은 양호한 경영성과를 나타내고 있으나,사우디아라비아 내 플랜트 건설현장을 영위하는
해외 주요 종속회사인 DSA(Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd)는 사업장에서의 원가율 상승 및 공기지연 등의 조정으로 수익성이 악화된 모습을 보이며 2016년 까지 당사의 수익성에 부정적인 영향을 준 바 있습니다. DSA의 대부분 사업장의 건설 현장이 마무리되어감에 따라 추가적인 손실은 제한적일 것으로 판단되나
경기 악화로 기존 현장의 공기가 지연될 경우 당사가 DSA에 제공한 대여금의 회수와 관련하여 부정적인 영향을 받을 수도 있는 점 유의하여 주시기 바랍니다. 고려개발(주)가 2020년 11월 14일 채권금융기관 공동관리 절차(경영정상화계획 약정) 종결되어 당사의 연결 대상 종속회사로 편입되었습니다. 이후 (주)삼호와 고려개발(주)는 2020년 3월 27일 이사회 결의를 통해 2020년 7월 1일을 합병기일로 한 합병을 진행하고 있습니다. 본 합병을 통해 (주)삼호는 존속하며, 고려개발(주)는 소멸하게 됩니다. 다만, 해당 일정은 유관기관 등과의 업무 과정에서 변경될 수 있으니 이점 유의하시기 바랍니다. 2020년 3월 12일 이사회를 통해 당사는 필름사업부문을 물적분할 하여 대림에프엔씨(주)를 설립하였습니다.(분할기일 2020년 3월 31일) 상법 제530조의9 제1항의 규정에 의하여 당사(분할회사)와 대림에프엔씨(주)(분할신설회사)는 분할되는 회사의 분할 전 채무에 관하여 연대하여 변제할 책임이 있습니다. 이에 따라 물적분할 이후 대림에프엔씨(주)의 수익성과 재무상황에 따라 분할 전 채무 중 이전된 채무에 대해 변제하지 못할 경우 당사가 채무변제 의무를 이행해야 할 수 있습니다.

2020년
1분기말 기준 당사의 국내외 연결대상 종속회사는 총 31개로, 그 중 직전연도 자산총액이 750억원 이상인 주요 종속회사의 현황은 다음과 같습니다.

[주요 종속회사 현황]

(단위 : 백만원)

종속기업명 및 주요 영업활동
지분율(%)
총자산
매출액
영업손익
당기순손익

고려개발㈜
 (도로 건설업)
44.07
586,438
137,621
12,317
8,232

㈜삼호
(건축업 및 토목업)
72.94
1,000,010
424,702
69,852
53,682

대림자동차공업㈜ 
(자동차부품 제조)
59.02
421,658
63,241
(373)
(449)

대림씨엔에스㈜
(콘크리트 제품 제조 및 철구조물 제작/설치)
50.81
335,879
50,316
736
392

글래드호텔앤리조트㈜
(호텔업)
100.00
384,345
14,547
(2,797)
(2,690)

대림에너지㈜ (주1)
(발전소 등 개발 관련 경영컨설팅)
연결
70.00
873,177
34,187
15,331
13,345

별도
671,865
22,507
12,213
13,309

포승그린파워㈜
(기타 발전업)
100.00
262,389
14,450
3,220
1,316

청진이삼프로젝트㈜
(부동산 임대업)
48.46
764,749
10,913
8,654
4,232

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
(산업플랜트 건설업)
100.00
99,024
27,814
3,066
(329)

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
(토목업)
100.00
195,860
37,967
11,964
9,787

DAELIM CHEMICAL USA, INC
(석유화학 사업개발 투자)
100.00
154,012
0
(1)
(1)

DAELIM CHEMICAL USA, LLC
(석유화학 사업개발 투자)
100.00
150,389
0
(531)
(531)

DE NILES, LLC
(에너지사업)
100.00
85,605
202
191
(156)

자료: 당사 제시자료 및 2020년 1분기 보고서 
주1) 대림에너지는 연결재무제표 및 별도재무제표 각각 기술

대림씨엔에스(주)는 건설과 관련된 철구조물을 제작/설치하는 스틸사업부와 대형 콘크리트 파일을 제조하는 파일사업부로 나뉘어 있으며, 국내외 SOC민간투자법인과 대형 건설사들을 주요 고객으로 확보하고 있습니다. 수익성 측면에서 국내 착공 경기 회복에 따른 콘크리트파일 부문의 매출 성장에 힘입어 2016년말 영업이익 약 556억원, 당기순이익 약 375억원을 기록하였습니다. 이후 건설경기 침체에 따른 콘크리트 파일 수요 감소와 판매단가 하락으로 2017년말 영업이익 약 129억원, 당기순이익 약 43억원을 기록한데 이어, 2018년 기준 영업이익은 약 37억원, 당기순이익은 -73억원을 기록하는 등 최근 사업연도 동안 수익성이 감소하였습니다. 그러나 2019년말 영업이익 35억, 당기순이익은 흑자전환하여 26억을 기록하였으며, 2020년 1분기 기준 영업이익 7.3억원, 당기순이익 3.9억원 수준을 보이고 있습니다. 대림자동차공업(주)는 모터사이클 및 자동차부품 제조업체로, 연 10만대에 이르는 모터사이클 국내 수요와 국내 완성차 업계의 지속적인 신차 출시 등으로 인하여 양호한 수익성을 보인 바 있으나, 2017년 7월 동사의 자동차부품과 이륜차사업을 인적 분할후, 이륜차사업의 신설회사 지분 100%를 매각하였습니다. 2019년 기준 대림자동차공업(주)의 영업이익은 88억원이며, 2020년 1분기 영업이익이 적자전환하여 -3.7억원 수준을 기록하였습니다. 그 외에 호텔과 골프장 운영을 통해 관광/레저사업 등을 영위하는
글래드호텔앤리조트㈜
와 광화문 D타워 사업 시행사인 청진이삼프로젝트(주) 또한 2020년 1분기말 기준 영업이익이 각각 -27억원, 86억원 가량으로 당사 연결 손익에 일부 기여를 하고 있습니다.

반면, 그룹 내 에너지부문 중간지주회사 역할을 하고있는 대림에너지(주)의 경우 LNG발전기들의 경쟁강도 심화, SMP 단가 하락 등의 영향으로 전력판매 마진이 악화되어 2016년 약 36억원의 영업손실을 기록하였으나,
2017년
대림에너지의 자회사인 밀머란 SPC와 포천파워의 실적 개선 통하여 전년 대비 55.3% 증가한 약 160억의 영업이익을 기록하였습니다.

2018년 영업이익은 전년대비 179.7% 증가한 450억원을 기록하였으며, 당기순이익은 318억원을 기록하였습니다. 2018년 호주 전력가격이 평년수준으로 회복함에 따라 밀머란에스피씨로부터의 지분법이익이 전년 대비 감소하였음에도 불구하고, 과거 적자를 지속해온 포천파워의 당기순이익이 흑자전환함과 동시에 두바이 소재의 EMA Power Investment의 이익이 급증하였기 때문입니다.
또한 2019년에도 이러한 호조를 이어가며 연결재무제표 기준 영업이익 423억원, 당기순이익 277억을 기록하였습니다.
다만
, 대림에너지(주)는 사업의 특성상 정부의 정책 및 관계 법령에 의해 규제를 받고 있으며, 환경오염 문제 등에 따라 관계 법령 및 정부 정책이 개정 또는 변경될 수 있습니다. 이는 사업전망에 불확실성을 증가시켜 대림에너지(주) 뿐만 아니라 주력 자회사인 포승그린파워(주), 포천파워(주)의 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 

한편
, 당사의 해외 주요 종속회사인 Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd,(DSA)는

2013년 2분기 이후부터
사우디아라비아지역 내의 플랜트 건설 현장을 영위하기 위하여 설립한 해외 현지 법인으로,

합성고무 플랜트인
DSA SEP sSBR Project 사업장, 뉴 암모니아 플랜트인 DSA Maaden Ammonia III 등에서 건설 진행 중입니다.

[DSA 재무 현황]

(단위: 백만원)

사업연도
자산
부채
자본
영업손익

2020년 1분기
99,024
567,156
(468,132)
3,066

2019년
87,515
531,198
(443,683)
24,535

2018년
76,607
510,696
(434,089)
51,400

2017년
96,038
546,313
(450,275)
31,994

2016년
206,973
723,916
(516,943)
(37,119)

2015년
438,893
883,131
(444,238)
(218,102)

2014년
273,479
1,153,199
(879,720)
(504,341)

2013년
271,389
614,665
(343,276)
(341,341)

자료: 당사 제시자료 및 각 사업연도 사업보고서

사우디아라비아 내 현지 법인인

DSA(Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.)는 2013년 이래로 자본잠식 상태를 나타내고 있으며
원가율 조정, 공기 지연 등으로

2013년, 2014년 각 3,413억원, 5,043억원의 영업손실을 기록하여 연결실체 전체의 영업이익의 수익성을 급감시켰습니다.
그러나 2015년 이후 적자폭이 감소하였으며,
대부분의 건설 현장이 마무리되어감에 따라
2017년 기준으로 약 320억원의 영업이익을 기록하며 흑자전환 하였습니다. 2018년 약 514억원, 2019년 약 245억원의 영업이익을 올리며 흑자 추이를 이어나가고 있으며, 2020년 1분기 기준 약 30.6억원의 영업이익을 기록하였습니다. 다만
신규 수주가 급감함에 따라 수익성에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다.
또한 사우디아라비아 내 공사수주, 수행 등을 위하여 반드시 계속기업 상태가 유지되어야 하므로, 당사는 동사에 필요한 많은 조치를 취하고 있습니다.

일례로, 당사는 이사회 및 재무위원회 결의를 통해 DSA의 자금 부족을 해소하기 위하여 245백만 달러의 대여약정을 체결하였습니다. 구체적인 사항은 아래와 같습니다.

[DSA 대여 약정 내역]

구 분
내 역

(1) 거래상대방 (1) 거래상대방

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.

(2) 대여금액 (2) 대여금액

USD 245Mil

(3) 대여기간 및 금리
- USD 40 Mil : 2018.09.06 ~ 2020.09.06, 연 4.6%
- USD 30 Mil : 2018.11.08 ~ 2020.11.08, 연 4.6%
- USD 30 Mil : 2018.12.10 ~ 2020.12.10, 연 4.6%
- USD 25 Mil : 2019.06.19 ~ 2021.06.19, 연 4.6%
- USD 60 Mil : 2020.01.29 ~ 2022.01.29, 연 4.6%
- USD 60 Mil : 2020.03.28 ~ 2022.03.28, 연 4.6%

(4) 이사회 및 이사회 내 위
 원회 결의일
- USD 40 Mil : 2018.08.13
- USD 30 Mil : 2018.11.01
- USD 30 Mil : 2018.11.01
- USD 25 Mil : 2019.03.21
- USD 60 Mil : 2019.12.19
- USD 60 Mil : 2019.12.19

(5) 원리금 수령
원리금 일시 상환

자료: 당사 2020년 1분기 보고서

사우디아라비아 내에서 진행중인 현장 중
2020년 1분기말 기준 진행 중인 현장은 총 2곳
으로 1곳은 손실이 발생하고 있으나 진행률이 99.5%이며, 나머지 한 곳은 진행률이 19.3%이나 기존 당사가 시공한 Copy 공장으로서 사업주가 동일하며 시공 경험이 있으므로 손실발생은 극히 제한적입니다.

그러
나 2016년 중에도 SADARA Isocyanates 등의 프로젝트에서 공기지연 등을 원인으로
추가적인 손실이 발생한 바 있어, 향후 여타 사업장에서 발주처의 공급업체 교체 요구 및 공기지연 등이 발
생할 경우
대여금 약
2,995억원(2020년 1분기말 기준)에 대한 회수가 어려워질 수 있어 연
결실체의 재무안정성에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.
또한 저유가 기조의 지속으로 인한 중동지역 재정악화로 수주계약이 해지되어 당사 및 연결대상 종속회사의 수익성이 악화될 가능성이 존재함을 투자자 여러분께서는 유의하여 주시기 바랍니다.

(주)삼호의 경우, 당사는 이사회 결의를 통하여 당사가 41.81%의 지분을 보유하고 있는 (주)삼호의 경영정상화 계획 이행과 관련된 채권단과의 협의에 따라 1,450억원을 한도로 하여 자산담보부대여를 실행하였으나, 경영정상화 계획 이행 약정기간이 기존 2012년말에서 2014년말로 기한이 연장됨에 따라 대여 한도를 151억 2,600만원 한도로 축소, 만기를 2014년말로 연장한 바 있습니다. 그러나 채권금융기관협의회 결의에 따라 (주)삼호에 대한 대여금 전체를 출자전환함으로써 현재 대여금 잔액은 없습니다. 또한, 2016년 11월 18일에 채권금융기관협의회에서 채권금융기관 공동관리 종결의 건이 가결됨에 따라 2016년 12월 31일자로 채권금융기관 공동관리 절차가 종결되었습니다. 더불어 금융기관이 출자전환으로 보유하던 ㈜삼호의 주식 4,725,000주를 우선매수권 부여 약정에 따라 당사가 2017년 7월 7일에 취득하였으며(취득가액 631억원), 이로 인하여 ㈜삼호에 대한 당사의 지분율이 당초 41.81%에서 72.94%로 증가하여 ㈜삼호는 기존 관계기업에서 연결대상 종속기업으로 편입되었습니다.

[(주)삼호 매출 실적]

(단위 : 백만원)

2020년 1분기말
2019년 1분기말
2019년
2018년
2017년
2016년
2015년
2014년

매출
424,702
304,821
1,279,913
965,572
858,627
911,291
892,871
860,851

영업이익
69,852
35,771
142,967
90,903
83,780
92,133
89,735
67,503

당기순이익
53,682
29,892
95,096
64,534
64,609
74,911
40,061
28,818

자료: 당사 2020년 1분기 보고서

(주)삼호의 영업이익 및 당기순이익은 2015년부터 개선세를 나타내며 2017년도 영업이익이 다소 감소한 점을 제외하고는 견조한 실적을 보여주고 있습니다. 주택 매출 호조에 따른 건축 매출 증가와 건축부문의 원가율 개선 등을 원인으로 하여 2019년 동사의
영업이익은 전년말 대비 57.2% 증가한 약 1,429억원, 당기순이익은 약 950억원을 시현하며 호조를 이어가고 있습니다. 2020년 1분기 기준 주택부문에서의 대형 분양 현장들의 매출 본격화와 더불어 대형 공사 현장에서의 일회성 수익인식 등에 따라 영업이익이 약 698억원을 기록하며 전년동기간 대비 약 95.5% 성장하였습니다.

고려개발(주)는 토목과 건축공사를 주요 사업목적으로 하여 1965년 3월 31일자로 설립되었습니다. 당사는 2009년 고려개발(주)의 유상증자 참여를 통해 동사의 지분을 첫 취득하였으며, 16년 무상감자 후 유상증자 참여 등을 통해, 2020년 1분기말 현재 당사는 고려개발(주)의 보통주 지분을 44.07%, 우선주 지분을 100% 보유하고 있습니다. 

고려개발(주)는 2011년 11월 30일 채권금융기관에 공동관리절차를 신청하였습니다. 2011년 당시 고려개발(주)는 1) 용인성복, 구미봉곡 등주요 미착공사업장의 사업지연에 따른 과도한 이자비용부담(PF 금리 14~15%), 2) 동 사업장의 PF보증액의 만기연장 지연에 따른 신용도 하락 (A- → BBB+(10/13) → BBB(11/15)), 3) 2)로 인한 선수금 축소와 미수금 회수 부진에 따른 유동성 부족, 4) 12월 1일자로 대주단 협약 종료에 따른 기업여신 상환 압박 가시화 등으로 인하여 워크아웃을 신청하였습니다. 해당 공동관리절차의 약정 이행기간은 2012년 03월 16일부터 2015년 12월 31일까지 였으나, 워크아웃 기간 추가 연장이 이루어짐에 따라 경영정상화계획의 약정 이행기간은 2017년 12월 31일까지로 변경되었습니다. 이후, 경영정상화계획의 약정 이행기간은 2017년 12월 31일에서 2019년 12월 31일로 연장되었고, 2019년 11월 14일 채권금융기관 공동관리 절차(경영정상화계획 약정) 종결되었습니다.

당사는 2011년 고려개발(주)의 지분에 대하여 약 575원에 이르는 손상차손을 인식하였으며, 2015년 ~ 2016년에는 불균등감자, 출자전환 및 공정가치의 하락으로 인하여 추가적으로 약 599억원에 이르는 감액을 인식하였습니다. 참고로 당사는 2016년 2월 24일과 25일 고려개발(주)에 대하여 1,190,000주 감자 및 대여금의 출자전환을 통하여 12,223,000주를 취득하여, 동사에 대한 지분율이 기존 29.75%에서 62.24%로 증가하였습니다. 또한 2017년 2월 27일 출자전환을 통해 상환전환우선주 5,555,550주를 취득하였습니다. 2019년 8월 26일 보통주와 우선주 모두 무상감자로 인하여 2:1 병합이 이루어졌습니다. 2019년 11월 14일 채권금융기관 공동관리 절차(경영정상화계획 약정) 종결 전까지 당사는 고려개발(주)의 경영정상화계획 이행약정 체결에 따라 동사에 대하여 지배력 행사가 불가하다고 판단하여 관계기업으로 분류하였었으며, 2019년 11월 14일 이후 동사에 대한 지배력 행사가 가능해짐에 따라 연결 대상 종속회사로 분류하고 있습니다.

고려개발(주)의 주요 재무정보는 하기 표와 같습니다.

(단위 : 백만원)

과 목
2020.03.31
2019.12.31
2018.12.31
2017.12.31

[유동자산]
381,561
411,071
356,478
398,201

ㆍ현금 및 현금성자산
70,722
71,043
92,832
75,380

ㆍ단기금융상품
-
-
76
76

ㆍ매출채권 및 기타채권
52,418
69,305
83,977
81,487

ㆍ재고자산
46,949
46,938
51,124
51,937

ㆍ미청구공사
166,073
196,278
93,005
155,440

ㆍ기타금융자산
4,621
1,307
998
9,825

ㆍ기타유동자산
40,778
26,201
34,466
24,056

[비유동자산]
204,877
202,352
236,472
264,477

ㆍ장기금융상품
13
13
13
14

ㆍ장기매출채권 및 기타채권
-
-
38,269
38,290

ㆍ투자자산
-
-
-
102,561

ㆍ당기손익-공정가치 측정 금융자산
59,515
59,628
77,128
-

ㆍ기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산
608
128
276
-

ㆍ공동기업투자주식
5,355
5,355
-
-

ㆍ투자부동산
6,918
6,955
7,106
15,967

ㆍ유형자산
1,250
1,055
3,370
3,434

ㆍ무형자산
4,017
3,956
3,961
3,827

ㆍ사용권자산
3,016
3,508
-
-

ㆍ이연법인세자산
46,577
46,511
56,033
54,549

ㆍ기타금융자산
77,608
75,243
50,316
45,835

자산총계
586,438
613,423
592,950
662,678

[유동부채]
233,579
267,122
419,431
243,769

[비유동부채]
175,593
177,259
37,379
340,691

부채총계
409,172
444,381
456,810
584,460

[자본금]
89,986
89,986
179,972
135,528

[기타불입자본]
78,859
89,919
23,177
22,028

[이익잉여금(결손금)]
8,432
(10,860)
(67,000)
(83,871)

[기타자본구성요소]
(11)
(3)
(9)
4,533

자본총계
177,266
169,042
136,140
78,218

종속, 관계, 공동기업 투자주식의 평가방법
-
-
-
-

과 목
2020.01.01~2020.03.31
2019.01.01~2019.12.31
2018.01.01~2018.12.31
2017.01.01~2017.12.31

매출액
137,621
684,940
554,057
663,099

영업이익
12,317
63,108
39,963
56,301

당기순이익
8,232
34,328
622
5,723

기본주당이익 (단위 : 원)
522
2,179
-47
220

희석주당이익 (단위 : 원)
457
1,908
-47
218

자료 : 고려개발 2020년 분기보고서

한편, (주)삼호와 고려개발(주)는 2020년 3월 27일 이사회 결의를 통해 2020년 7월 1일 합병기일(예정)로 하여 합병을 진행하고 있습니다. 본 합병으로 외형 확대, 사업 시너지 창출, 경영 효율성 제고, 그룹 브랜드파워 활용을 통해 시장에서 경쟁력을 확보하고 새로운 성장의 기회로 삼고자 목표하고 있습니다.

[주요사항보고서(회사합병 결정)]

1. 합병방법
주식회사 삼호가 고려개발주식회사를 흡수합병합니다.
-존속회사: 주식회사 삼호(유가증권 상장법인)
-소멸회사: 고려개발주식회사(유가증권 상장법인)

- 합병형태
해당사항없음

2. 합병목적
주식회사 삼호와 고려개발주식회사는 본 합병으로 외형 확대, 사업 시너지 창출, 경영 효율성 제고, 그룹 브랜드파워 활용을 통해 시장에서 경쟁력을 확보하고 새로운 성장의 기회로 삼고자 합니다.

3. 합병의 중요영향 및 효과
1.회사의 경영에 미치는 효과
- 합병회사인 주식회사 삼호와 피합병회사인 고려개발주식회사는 '독점규제 및 공정거래에 관한 법률'상 대림그룹에 속한 계열회사로 본 공시서류 제출일 현재 합병회사인 주식회사 삼호의 최대주주는 72.94%를 (보통주 기준) 보유한 대림산업주식회사이며 특수관계인 지분 포함 시, 74.65% (보통주 기준) 입니다. 피합병회사인 고려개발주식회사의 최대주주는 44.07%를 (보통주 기준) 보유한 대림산업주식회사이며 특수관계인 지분 포함 시 48.05% (보통주 기준)입니다. 본 합병 완료 시, 합병회사의 최대주주 및 특수관계인 지분은 74.65% (보통주 기준)에서 66.36% (보통주 기준)로 변동되며, 최대주주 변경은 없습니다. 
- 주식회사 삼호는 존속법인으로 계속 남아있게 되며, 고려개발주식회사는 해산할 예정입니다.

2. 회사의 재무에 미치는 영향
- 합병회사와 피합병회사는 본 합병을 통하여 외형 확대에 따른 사업부문의 수주규모 및 시장점유율 증가, 사업효율성 제고에 따른 수익성 개선을 기대할 수 있으며, 이는 안정적인 현금흐름을 창출할 것으로 기대됩니다. 이에 본 합병은 재무구조의 안정성을 높여 궁극적으로 회사의 재무에 긍정적인 영향을 줄 수 있을 것으로 판단됩니다.
- 본 합병으로 인한 재무효과는 주식회사 삼호의 2019년 손익계산서 기준으로 매출액 1조 2,799억원에서 1조 9,649억원(합병 당사회사 단순합산금액 기준), 매출총이익은 1,824억원에서 2,789억원(합병 당사회사 단순합산금액 기준), 영업이익은 1,430억원에서 2,061억원(합병 당사회사 단순합산금액 기준), 당기순이익은 951억원에서 1,294억원(합병 당사회사 단순합산금액 기준)으로 증가합니다. 
- 또한 주식회사 삼호의 2019년 재무상태표 기준으로 자산총계는 8,517억원에서 1조 4,651억원(합병당사회사 단순합산 금액 기준)으로 증가하고, 현금 및 현금성자산(단기금융상품 포함)은 3,335억원에서 4,045억원으로 증가할 것으로 예상되나, 주식매수청구권 행사 규모에 따라 달라질 수 있으니 참고하여 주시기 바랍니다. 
- 본 합병으로 인해 합병법인은 보유 현금 및 현금성자산 규모 증가로 개발형 투자사업에 참여할 여력이 개선될 것으로 기대되며, 경영실적 상승 및 개선 추세를 보이는 양사간 합병을 통해 경영성과 시너지 또한 기대할 수 있을 것으로 판단됩니다.

3. 회사의 영업에 미치는 영향
- 본 합병이 완료될 경우, 합병회사는 대한건설협회에서 공사실적, 경영상태, 기술능력, 신인도 등을 종합하여 정기적으로 평가하는 시공능력평가액이 19,303억 수준으로 전망되며(주식회사 삼호 13,064억원, 고려개발주식회사 6,239억원, 2019년 시공능력평가액의 단순합산금액 기준) 이는 국내 건설사 도급순위 16위 수준으로 파악됩니다. 시공능력평가액은 입찰에 활용되는 만큼 향후 공사 수주기회가 확대되고, 양사의 보유실적 보완 및 공사 수행능력 확대를 통해 입찰참여 가능 분야 또한 확대될 것으로 판단됩니다. 또한, 기존의 브랜드 공유를 넘어 회사의 CI도 통일성을 갖춤으로써 시장지위 및 기업브랜드 제고가 기대되고, 이는 경쟁입찰 수주기회 확대 및 분양예정자와 수분양자 등 고객의 브랜드 선호도 상승이 가능할 것으로 예상되어 회사의 영업활동에 긍정적인 영향을 기대할 수있습니다.
- 금번 합병을 통해 사업 시너지 확대로 양사의 강점사업 기반 통합을 통해 균형있는 사업포트폴리오를 구성할 수 있을 것으로 사료됩니다. 주식회사 삼호가 보유한 주택분야 노하우와 사업경쟁력 그리고 고려개발주식회사가 보유한 토목 SOC 및 일반건축 분야의 차별화된 역량과 경쟁력이 결합됨으로써 안정적인 사업포트폴리오 구축을 기대합니다. 또한, 영업조직 확대 및 마케팅, 설계, 재무 등 지원조직 기능 강화를 통해 종합건설업체로서의 총체적인 역량이 향상될 것으로 판단됩니다.
- 금번 합병을 통해 합병회사는 주식회사 삼호의 강점분야인 주택분야, 고려개발주식회사의 강점분야인 토목 SOC 및 일반건축 분야의 원가관리 역량 공유로 원가율 개선 효과를 기대할 수 있습니다. 또한, 자재 통합 구매 및 우수협력업체망 확대로 조달원가 절감과 효율적인 조직 정비 및 경영관리 노하우 전수를 통해 영업이익률 개선이 가능할 것이라 판단됩니다. 

4. 주식회사 삼호 및 고려개발주식회사 주주가치에 미치는 영향
- 본 주요사항 보고서 제출일 현재 기준 고려개발주식회사 주주명부에 등재되어 있는 보통주 주주들이 보유한 보통주식 1주당 주식회사 삼호 보통주식 0.4516274주를 발행할 예정이며, 고려개발주식회사 상환전환우선주 주주들이 보유한 우선주식 1주당 주식회사 삼호 상환전환우선주식 0.4516274주를 발행할 예정입니다. 또한, 소멸회사인 고려개발주식회사가 현재 보유하고 있는 자기주식 보통주 1,761주 (고려개발주식회사 주주들의 주식매수청구권 행사로 인하여 고려개발주식회사가 자기주식으로 보유하게 되는 소멸회사 주식을 포함)에 대해서 합병신주를 배정할 예정입니다.

- 합병법인은 상기 명시한 합병 시너지를 통해 합병법인의 외형을 확대하고 사업 시너지 창출 및 비용 효율화를 통해 합병법인의 영업이익을 개선할 수 있을 것이라 당사는 판단하고 있습니다. 또한 수주경쟁력 확보를 통해 채산성 높은 사업을 선점하여 회사 사업가치가 재평가 될 것으로 기대하고 있습니다. 이렇듯 합병법인은 실적 증가 및 계속기업가치를 향상시켜서 향후 주주 환원 측면에서도 긍정적인 결과를 만들어내어 궁극적으로 주주가치를 제고해 나갈 수 있을 것으로 판단합니다.

4. 합병비율
가. 보통주 합병비율
주식회사 삼호 보통주식 : 고려개발주식회사 보통주식 = 1 : 0.4516274

나. 우선주 합병비율 
주식회사 삼호 상환전환우선주식 : 고려개발주식회사 상환전환우선주식 = 1 : 0.4516274

5. 합병비율 산출근거
가. 주식회사 삼호(합병회사) 보통주 합병비율 산정방법

(1) 합병회사의 보통주 합병가액 산정

유가증권시장 주권상장법인인 합병회사의 합병가액은 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제176조의5에 따라 합병을 위한 이사회결의일(2020년 03월 27일)과 합병계약을 체결한 날(2020년 03월 27일) 중 앞서는 날의 전일을 기산일(2020년 03월 26일)로 최근 1개월 간의 거래량 가중산술평균종가, 최근 1주일간의 거래량 가중산술평균종가, 최근일의 종가를 산술평균한 가액으로 산정하였습니다. 동 법률에 따르면 계열회사 간 합병의 경우에는 전술한 방법으로 산출된 가액을 기준으로 100분의 10의 범위에서 할인 또는 할증한 가액을 기준시가로 적용할 수 있도록 규정되어 있으나 본 평가에서는 이를 적용하지 아니하였습니다.
- 1개월 가중평균 주가(2020년 02월 27일 ~ 2020년 03월 26일) : 12,900원
- 1주일 가중평균 주가(2020년 03월 20일 ~ 2020년 03월 26일) : 11,585원
- 최근일 가준평균주가(2020년 03월 26일) : 11,750원

- 주식회사 삼호 보통주식 합병가액 : 12,078원

나. 고려개발주식회사(피합병회사) 보통주 및 우선주 합병비율 산정방법

(1)피병회사의 보통주 합병가액 산정

유가증권시장 주권상장법인인 피합병회사의 합병가액은 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제176조의5에 따라 합병을 위한 이사회결의일(2020년 03월 27일)과 합병계약을 체결한 날(2020년 03월 27일) 중 앞서는 날의 전일을 기산일(2020년 03월 26일)로 최근 1개월 간의 거래량 가중산술평균종가, 최근 1주일간의 거래량 가중산술평균종가, 최근일의 종가를 산술평균한 가액으로 산정하였습니다. 동 법률에 따르면 계열회사 간 합병의 경우에는 전술한 방법으로 산출된 가액을 기준으로 100분의 10의 범위에서 할인 또는 할증한 가액을 기준시가로 적용할 수 있도록 규정되어 있으나 본 평가에서는 이를 적용하지 아니하였습니다.
- 1개월 가중평균 주가(2020년 02월 27일 ~ 2020년 03월 26일) : 5,735원
- 1주일 가중평균 주가(2020년 03월 20일 ~ 2020년 03월 26일) : 5,009원
- 최근일 가준평균주가(2020년 03월 26일) : 5,620원

- 고려개발주식회사 보통주식 합병가액 : 5,455원

(2) 피합병회사의 우선주 합병가액 산정

피합병회사인 고려개발주식회사의 상환전환우선주는 상장되어 있지 않고, 합병회사인 주식회사 삼호가 피합병법인의 상환전환우선주주에게 발행할 예정인 주식회사 삼호 상환전환우선주는 발행되어 있지 아니한 바, 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 등 관련 법령에서는 합병의 당사회사가 모두 주권상장법인이나 존속법인의 우선주가 발행 및 상장되어 있지 아니한 경우에 그 우선주의 가치산정방법에 관하여는 명확한 규정을 두고 있지 않습니다.

공정한 우선주 합병비율을 정하기 위해서는 합병당사회사 우선주의 상대적 가치를 가장 합리적으로 반영하는 비율을 적용하여야 한다는 점, 자본시장과 금융투자업에 관한 법률은 주권상장법인 간 합병의 경우 시장에서 성립된 거래가격을 기준으로 하여 합병비율을 산정하는 것을 원칙으로 하고 있는 점(자본시장과 금융투자업에 관한 법률시행령 제176조의5 제1항) 등을 고려하여 우선주 간의 합병비율을 결정함에 있어서 합병당사회사의 상대적 주식가치를 표현하는 보통주 합병비율을 우선주 간 합병비율로 사용하였습니다.

※ 본건 합병으로 인하여 피합병회사인 고려개발주식회사의 상환전환우선주식에 대해서 발행하는 합병회사 주식회사 삼호의 상환전환우선주식의 내용 및 조건에 관한 구체적인 내용은 [본 주요사항보고서 17.기타 투자판단에 참고할 사항]을 참조하시길 바랍니다.

6. 외부평가에 관한 사항
외부평가 여부
미해당

- 근거 및 사유
본건 합병은 유가증권시장 상장법인간의 합병으로 자본시장 및 금융투자업에 관한 법률 제165조의4 및 동법 시행령 제176조의5 제1항 제1호에 의거하여 합병가액을 산정한 후, 이를 기초로 합병비율을 산출하였으므로, 외부평가기관의 평가는 받지 않았습니다.

외부평가기관의 명칭
-

외부평가 기간
-

외부평가 의견
-

7. 합병신주의 종류와 수(주)
보통주식
6,873,518

종류주식
1,254,520

8. 합병상대회사
회사명
고려개발주식회사
(Korea Development Corporation)

주요사업
토목과 건축공사 등

회사와의 관계
계열회사

최근 사업연도 재무내용(원)
자산총계
613,423,165,001
자본금
89,986,095,000

부채총계
444,380,845,887
매출액
684,940,210,963

자본총계
169,042,319,114
당기순이익
34,327,669,895

- 외부감사 여부
기관명
삼정회계법인
감사의견
적정

9. 신설합병회사
회사명
-

설립시 재무내용(원)
자산총계
-
부채총계
-

자본총계
-
자본금
-

-
현재기준

신설사업부문 최근 사업연도 매출액(원)
-

주요사업
-

재상장신청 여부
해당사항없음

10. 합병일정
합병계약일
2020년 03월 27일

주주확정기준일
2020년 04월 13일

주주명부
폐쇄기간
시작일
-

종료일
-

합병반대의사통지 접수기간
시작일
2020년 04월 28일

종료일
2020년 05월 12일

주주총회예정일자
2020년 05월 13일

주식매수청구권
행사기간
시작일
2020년 05월 13일

종료일
2020년 06월 02일

구주권
제출기간
시작일
-

종료일
-

매매거래 정지예정기간
시작일
-

종료일
-

채권자이의 제출기간
시작일
2020년 05월 20일

종료일
2020년 06월 22일

합병기일
2020년 07월 01일

종료보고 총회일
2020년 07월 02일

합병등기예정일자
2020년 07월 02일

신주권교부예정일
-

신주의 상장예정일
2020년 07월 21일

11. 우회상장 해당 여부
해당사항없음

12. 타법인의 우회상장 요건 충족여부
해당사항없음

13. 주식매수청구권에 관한 사항
행사요건
상법 제522조의3 및 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의5에 의거 주주 확정 기준일 현재 주주명부에 등재된 주주를 대상으로 하여 합병에 관한 이사회결의에 반대하는 주주는 주주총회 결의일 전일까지 당해 법인에 대하여 서면으로 그 결의에 반대하는 의사를 통지한 경우에 한하여 자기가 소유하고 있는 주식을 당해 법인에 대하여 주주총회 결의일부터 20일 이내에 주식의 종류와 수를 기재한 서면으로 매수를 청구할 수 있으며, 소유 주식 중 일부에 대한 매수 청구도 가능합니다. 

다만, 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의5 제1항 및 동법 시행령 제176조의7 제2항에 따라 주식매수청구권은 본 합병에 대한 합병 당사회사의 이사회결의가 공시되기 이전에 취득하였음을 증명하거나, 이사회 결의 사실이 공시된 날의 다음 영업일까지 (i) 해당 주식에 관한 매매계약의 체결, (ii) 해당 주식의 소비대차계약의 해지 또는 (iii) 해당 주식에 관한 법률행위가 있었던 경우 이를 증명할 수 있고, 주식매수청구권 행사일까지 이를 계속 보유한 주식에 한하여 부여되고, 동 기간 내에 매각 후 재취득한 주식에 대해서는 매수청구권이 상실되며, 또한 주식매수청구권을 행사한 이후에는 이를 취소할 수 없습니다. 

또한 사전에 서면으로 합병의 이사회 결의에 반대하는 의사를 통지한 주주가 주주총회에서 합병에 찬성한 경우에는 주식매수청구권을 행사할 수 없습니다. 합병 당사회사들은 모두 주권상장법인이므로 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의5 제2항에 따라 주식매수청구에 대하여 주식매수청구기간이 종료하는 날로부터 1개월이내 당해 주식을 매수하여야 합니다.

매수예정가격
12,688

행사절차, 방법, 기간, 장소
가. 반대의사의 표시방법

상법 제522조의3 및 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의5에 의거, 주주확정 기준일 현재 합병당사회사의 주주명부에 등재된 주주(자본시장과 금융투자업에관한 법률 제165조의5에 의거, 주식매수청구권은 본 합병에 대한 합병당사회사의 이사회결의 공시일(2020년 03월 27일) 이전에 주식을 취득하였음을 증명할 수 있거나, 이사회 결의 사실이 공시된 날의 다음 영업일(2020년 03월 30일)까지 (i) 해당 주식에관한 매매계약의 체결,(ii) 해당 주식의 소비대차계약의 해지 또는 (iii) 해당 주식에 관한 법률행위가 있었던 경우 이를 증명할 수 있고,주식매수청구권 행사일까지 계속 보유한 주주에 한하여 부여됩니다)는 주주총회 전일까지 회사에 대하여 서면으로 합병에 관한 이사회결의에 반대하는 의사를 통지하여야 합니다. 

단, 주권을 증권회사(금융투자업자)에 위탁하고 있는 일반주주(기존 '실질주주')의 경우에는 당해 증권회사에 통지하여야 합니다. 이때, 반대의사 표시는 주주총회 3영업일 전(2020년 05월 8일)까지 하여야 합니다. 증권회사에서는 일반주주(기존 '실질주주')의 반대의사 표시를 취합하여 주주총회일 2영업일 전(2020년 05월 11일)까지 예탁기관인 한국예탁결제원에 통지하여야 합니다. 한국예탁결제원에서는 주주총회일 전에 일반주주(기존 '실질주주')를 대신하여 회사에 반대 의사를 통지하여야 합니다.

나. 매수청구 방법

상법 제522조의3 및 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의5에 의거 합병에관한 이사회의 결의에 반대하는 주주는 주주총회 전에 회사에 대하여 서면으로 그 결의에 반대하는 의사를 통지한 경우 그 총회의 결의일부터 20일 이내에 주식의 종류와 수를 기재한 서면으로 회사에 대하여 자기가 소유하고 있는 주식의 일부 또는 전부의 매수를 청구할수 있습니다.

단, 주권을 증권회사(금융투자업자)에 위탁하고 있는 일반주주(기존 '실질주주')의 경우에는 해당 증권회사에 위탁보유하고 있는 주식수에 대하여 주식매수청구권 행사신청서를 작성하여 당해 증권회사에 제출함으로써 회사에 대하여 자기가 소유하고 있는 주식의 매수를 청구할 수 있습니다. 일반주주(기존 '실질주주')는 주식매수청구기간 종료일의 2영업일 전(2020년 05월 29일)까지 거래 증권회사에 주식 매수를 청구하면 예탁기관인 한국예탁결제원에서 이를 대신 신청합니다.

다. 접수 장소

- 주식회사 삼호 : 서울 영등포구 여의대로 24, 전국경제인연합회관 25층 ㈜삼호
- 고려개발주식회사: 경기도 안양시 동안구 시민대로 180 G.Square Tower 고려개발주식 회사 안양지점 18층 재경팀
※ 단, 주권을 증권회사에 위탁한 일반주주(기존 '실질주주')는 해당 증권회사에 접수

라. 청구기간

주주총회 전에 회사에 대하여 서면으로 합병에 관한 이사회 결의에 반대하는 의사를 통지한 주주는 2020년 06월 02일까지 매수청구를 할 수 있습니다. 
- 합병반대의사표시 접수 : 2020년 04월 28일~ 2020년 05월 12일
- 주주총회예정일자 : 2020년 05월 13일
- 주식매수청구권 행사기간 : 2020년 05월 13일 ~ 2020년 06월 02일

지급예정시기, 지급방법
(1) 주식매수대금의 지급예정시기
- 주식매수의 청구기간이 종료하는 날로부터 1개월 이내 지급 예정

(2) 지급방법
- 명부 등재된 주주: 현금지급 또는 주주의 신고계좌로 이체
- 해당 거래 증권회사의 본인계좌로 이체

주식매수청구권 제한 관련 내용
상기 기재한 '주식매수청구권 행사의 요건'을 구비할 시 주식매수청구권이 제한되는 경우는 없습니다.

계약에 미치는 효력
- 주식회사 삼호 및 고려개발주식회사의 각 주주총회에서 본건 합병을 승인한 이후 각 당사회사의 반대주주의 주식매수청구로 인하여 (i) 주식회사 삼호가 매수하여야 할 주식수가 주식회사 삼호의 발행주식총수의 20%를 초과하거나, (ii) 고려개발주식회사가 매수하여야 할 주식수가 고려개발주식회사의 발행주식총수의 20%를 초과하는 경우, 주식회사 삼호 또는 고려개발주식회사는 이사회 결의를 통하여 본건 합병의 진행 여부를 결정하고, 본건 합병의 진행을 중지하기로 한 경우 상대방 당사회사에 대한 서면 통지로써 본 계약을 해제할 수 있습니다.

14. 이사회결의일(결정일)
2020년 03월 27일

- 사외이사참석여부
참석(명)
1

불참(명)
-

- 감사(사외이사가 아닌 감사위원) 참석여부
참석

15. 풋옵션 등 계약 체결여부
아니오

- 계약내용
-

16. 증권신고서 제출대상 여부
예

- 제출을 면제받은 경우 그 사유
-

17. 기타 투자판단에 참고할 사항

가. 상법 제522조 및 제434조에 따라 합병 승인에 대한 주주총회에서 결의는 특별결의사항에 해당됩니다. 따라서 본 합병의 승인을 위한 임시주주총회에서 참석주주 의결권의 3 분의 2 이상의 수와 발행주식총수의 3 분의 1 이상의 수의 승인을 얻지 못할 경우 합병이 무산될 수 있습니다.

나. 합병회사 주식회사 삼호는 피합병회사 고려개발주식회사를 흡수합병함에 있어 단주의 대가 또는 주식매수청구권을 행사한 소멸회사의 반대주주에 대하여 지급하는 주식매매대금 외에는 본건 합병으로 인하여 소멸회사의 주주에게 합병교부금 기타 본건 합병의 대가로 여하한 현금도 지급하지 아니합니다.

다. 상기 '10. 합병일정'은 관계법령상의 인허가, 승인 및 관계기관과의 협의 등에 의해 변경 될 수 있습니다.

라. 상기 '10. 합병일정'의 종료보고 총회는 이사회 결의 공고 절차로 갈음합니다.

마. 상기 '8. 합병상대회사의 최근 사업연도 재무내용은 한국채택국제회계기준에 따라 작성된 2019년 12월말 재무제표 기준입니다.

바. 본건 합병으로 인하여 발생하는 합병신주의 종류주식은 모두 상환전환우선주이며, 피합병회사인 고려개발주식회사의 상환전환우선주식에 대해서 발행하는 합병회사 주식회사 삼호의 상환전환우선주식의 내용 및 조건은 다음에 정하는 바와 같습니다. 

【상환전환우선주식의 내용 및 조건】

1. 의결권에 관한 사항: 의결권 없음

2. 우선배당의 내용: 1주당 1,196원(누적적, 비참가적 조건)

3. 상환에 관한 사항:

상환조건

- 상환을 청구할 수 있는 자 : 발행회사
 - 상환을 청구할 수 있는 조건 : 상환기간 시작일의 도래
 ※ 발행회사는 상환일 2주간 전까지 주주에게 상환의 뜻과 상환대상주식의 규모에 대 하여 통지하여야 함.
 ※ 상환기간이 만료되었음에도 불구하고 다음 각 목의 하나에 해당하는 사유가 발생 하면 그 사유가 해소될 때까지 상환기간은 연장됨
 가. 상환전환우선주식에 대하여 우선적 배당이 완료되지 아니한 경우
 나. 회사의 이익이 부족하여 상환기간 내에 상환하지 못한 경우

상환방법

- 상환규모: 일시상환 또는 분할상환
 - 상환재원 : 현금 또는 유가증권(다른 종류의 주식은 제외)이나 그 밖의 자산

상환기간: 2022년 04월 01일 ~ 2025년 04월 30일

주당 상환가액: 금 39,856원

4. 전환에 관한 사항

전환조건

- 전환을 청구할 수 있는 자 : 주주
 - 전환을 청구할 수 있는 조건 : 전환기간 시작일의 도래
 - 전환비율 및 전환비율 변동여부 : 기명식 상환전환우선주 1주당 기명식 보통주 1주 로 전환, 전환비율 변동없음.
 ※ 주주는 전환일 2주간 전까지 발행회사에게 전환의 뜻과 전환대상주식의 규모에 대 하여 통지하여야 함.
 ※ 전환기간 내에 회사가 전환권을 행사하지 않으면 전환기간 만료일에 전환이 일어 나는 것으로 간주함. 단, 전환기간 만료일까지 소정의 배당을 완료하지 못한 경우 에는 소정의 배당을 완료할 때까지 그 기간을 연장함

전환청구기간: 2022년 04월 01일 ~ 2025년 04월 30일

전환으로 발행할 주식의 종류: 기명식 보통주

전환으로 발행할 주식수: 기명식 상환전환우선주 1주당 기명식 보통주 1주를 발행함

사. 본 합병계약은 합병기일 이전에 다음과 같은 사유가 발생 시 해제될 수 있습니다.
합병계약서에 기재된 계약의 변경 및 해제조건은 아래와 같습니다.

 - 아 래 -

【본 합병계약서 상의 계약 변경 및 해제 조건】

제 14 조 (해 제)

(1) 각 당사회사는 합병기일 전에는 언제라도 상대방 당사회사와의 서면합의에 의하여 본 계약을 해제할 수 있다.

(2) 당사회사 일방의 자산, 부채, 경영상태에 중대한 변화가 발생하거나 예측할 수 없었던 중대한 하자, 부실 기타 합병과 관련된 중대한 사정변경이 있는 경우 당사회사들은 합의에 의해 본 계약의 조건을 조정하거나 본 계약을 해제할 수 있다.

(3) 존속회사 및 소멸회사의 각 주주총회에서 본건 합병을 승인한 이후 각 당사회사의 반대주주의 주식매수청구로 인하여 (i) 존속회사가 매수하여야 할 주식수가 존속회사의 발행주식총수의 20%를 초과하거나, (ii) 소멸회사가 매수하여야 할 주식수가 소멸회사의 발행주식총수의 20%를 초과하는 경우, 존속회사 또는 소멸회사는 이사회 결의를 통하여 본건 합병의 진행 여부를 결정하고, 본건 합병의 진행을 중지하기로 한 경우 상대방 당사회사에 대한 서면 통지로써 본 계약을 해제할 수 있다.

(4) 본 계약이 제1항 내지 제3항의 규정에 따라 해제되는 경우, 각 당사회사 및 그 주주, 임직원, 대리인 기타 대표자는 본 계약상 또는 본 계약에 따른 거래와 관련하여 어떠한 책임도 부담하지 아니한다.

(5) 당사회사 일방(“위반당사회사”)의 본 계약상 진술 및 보증이 정확하지 않거나 사실과 일치하지 아니하고, 그로 인하여 중대한 부정적 영향이 발생하였거나 중대한 부정적 영향의 발생이 합리적으로 예상되는 경우, 또는 위반당사회사가 본 계약상 확약 기타 의무를 중대하게 위반하고 상대방 당사회사(“비위반당사회사”)로부터 시정을 요구하는 서면 통지를 수령한 날로부터 7일 이내에 위반 사항이 시정되지 아니하는 경우(단, 위 7일간의 시정요구통지는 위반사실의 시정이 가능한 경우에 한함), 비위반당사회사는 위반당사회사에 대한 서면 통지로써 본 계약을 해제할 수 있다.

(6) 각 당사회사는 본건 합병과 관련하여 필요한 정부승인 중 당사회사의 영업이나 본건 합병에 중대한 영향을 미치는 정부승인이 확정적으로 거부된 경우 또는 제13조의 선행조건이 충족될 수 없는 것으로 확정된 경우 상대방 당사회사에 대한 서면 통지로써 본 계약을 해제할 수 있다.

(7) 본 계약이 해제되는 경우 본 계약에 달리 규정된 경우를 제외하고는 존속회사와 소멸회사는 더 이상 본 계약에 따른 권리를 가지거나 의무를 부담하지 아니한다.

(8) 본 계약의 해제에도 불구하고 그 성격상 존속이 예정되어 있는 조항(본 계약 제14조, 제18조 및 제19조를 포함하되 이에 한정되지 아니함) 또는 권리의무는 계속하여 그 효력을 유지한다.

제 16 조 (개정, 보충 및 수정)

본 계약은 당사회사들이 적법하게 체결한 서면에 의하여만 개정, 보충 또는 수정될 수 있다.

한편, 당사는 2018년 1월 중 이사회를 통해 미국 석유화학 사업 개발을 위한 미국 현지법인을 설립하기 위하여 140,000백만원(당사지분비율 100%)을 출자하는 것을 승인하였습니다. 상기 금액은 금융 조달 완료 시까지의 출자 한도 금액으로 사업 개발 일정에 따라 순차적으로 출자되며, 추가 출자는 추후 최종 사업 추진 여부에 따라 결정될 예정입니다. 자세한 사항은 다음과 같습니다.

[타법인 주식 및 출자증권 취득결정]

1. 발행회사
회사명
Daelim Chemical USA, Inc.

국적
미국
대표자
-

자본금(원)
-
회사와 관계
계열회사

발행주식총수(주)
-
주요사업
-

2. 취득내역
취득주식수(주)
-

취득금액(원)
140,000,000,000

자기자본(원)
5,145,374,073,010

자기자본대비(%)
2.72

대규모법인여부
해당

3. 취득후 소유주식수 및 지분비율
소유주식수(주)
-

지분비율(%)
100

4. 취득방법
현금취득

5. 취득목적
미국 석유화학 사업 개발

6. 취득예정일자
-

7. 자산양수의 주요사항보고서 제출대상 여부
아니오

-최근 사업연도말 자산총액(원)
12,391,509,195,461
취득가액/자산총액(%)
1.13

8. 우회상장 해당 여부
아니오

-향후 6월이내 제3자배정 증자 등 계획
해당사항없음

9. 발행회사(타법인)의 우회상장 요건 충족여부
해당사항없음

10. 이사회결의일(결정일)
2018-01-29

-사외이사 참석여부
참석(명)
5

불참(명)
0

-감사(사외이사가 아닌 감사위원)참석여부
참석

11. 공정거래위원회 신고대상 여부
해당

12. 풋옵션 등 계약 체결여부
아니오

-계약내용
-

13. 기타 투자판단과 관련한 중요사항
- 당사는 PTTGC America와 미국 오하이오주의 석유화학 프로젝트(에틸렌 150만톤 및 폴리에틸렌 플랜트) 공동 개발을 위한 투자약정(Heads of Agreement)을 체결할 예정입니다. 최종 사업 추진 여부는 기본설계, 엔지니어링 작업 (FEED, Front End Engineering Design) 및 금융조달 등의 업무를 거쳐 결정될 예정입니다. 

- 본 주식 취득은 미국 석유화학 사업을 위한 당사 미국 현지법인에 출자하는 것으로 당사는 이를 통해 PTTGC America와 사업 개발 업무를 수행할 예정입니다. 

- 상기 '취득금액'은 금융 조달 완료 시까지의 출자 한도 금액으로 개발 일정에 따라 순차적으로 출자되며, 추가 출자는 추후 최종 사업 추진 여부에 따라 결정될 예정입니다. 

- 상기 '자기자본' 및 '자산총액'은 2016년 말 연결재무제표 기준입니다. 

- 본 취득 결정은 금융 조달 등 향후 사업 진행 상황에 따라 변경될 수 있습니다. 

- 본 취득 결정은 공정거래법 제11조의2에 따른 대규모내부거래에 해당하여 본 공시로 공정거래법상의 공시 의무를 갈음합니다.

※관련공시
-

자료 : 금융감독원 전자공시시스템(2018.01.30)

이외 당사는 2020년 02월 25일 이사회 결의를 통해 미국 Kraton사 Cariflex 사업 인수를 위해 당사 싱가포르 현지법인인 Cariflex Pte. Ltd.에 출자를 승인하였습니다. 이에 관한 상세 내용은 아래와 같습니다.

[타법인 주식 및 출자증권 취득결정]

1. 발행회사
회사명
Cariflex Pte. Ltd.

국적
싱가포르
대표자
윤도경

자본금(원)
-
회사와 관계
계열회사

발행주식총수(주)
-
주요사업
유화 제품 판매, 제품생산 법인 관리

2. 취득내역
취득주식수(주)
-

취득금액(원)
292,248,000,000

자기자본(원)
6,050,244,101,632

자기자본대비(%)
4.83

대규모법인여부
해당

3. 취득후 소유주식수 및 지분비율
소유주식수(주)
-

지분비율(%)
100

4. 취득방법
현금취득

5. 취득목적
미국 Kraton사 Cariflex 사업 인수

6. 취득예정일자
2020-03-04

7. 자산양수의 주요사항보고서 제출대상 여부
아니오

-최근 사업연도말 자산총액(원)
12,833,716,731,566
취득가액/자산총액(%)
2.28

8. 우회상장 해당 여부
아니오

-향후 6월이내 제3자배정 증자 등 계획
해당사항없음

9. 발행회사(타법인)의 우회상장 요건 충족여부
해당사항없음

10. 이사회결의일(결정일)
2020-02-25

-사외이사 참석여부
참석(명)
5

불참(명)
0

-감사(사외이사가 아닌 감사위원)참석여부
참석

11. 공정거래위원회 신고대상 여부
해당

12. 풋옵션 등 계약 체결여부
아니오

-계약내용
-

13. 기타 투자판단과 관련한 중요사항
- 본 주식 취득은 미국 Kraton사 Cariflex 사업 인수를 위해 당사 싱가포르 현지법인에 출자하는 것입니다. 

- 인수목적 : 고부가 스페셜티 제품의 라인업 강화를 위해 Kraton사로부터 IRL(Isoprene Rubber Latex) 생산시설 및 IR(Isoprene Rubber), IRL 원천기술 등을 인수 

- 상기 발행회사의 내용 중 자본금은 $1 이며, 발행주식총수는 1주입니다. (취득주식수 240,000,000주, 
취득후 소유주식수 240,000,001주) 

- 상기 '취득금액'은 $2.4억에 대하여 2020.02.25 최초 고시 매매기준율(1 USD = 1,217.70원)을 적용하여 원화로 환산한 금액입니다. 

- 상기 '자기자본' 및 '자산총액'은 2018년말 연결재무제표 기준입니다. 

- 아래 발행회사의 요약 재무상황은 발행회사가 '19.12.31 신설법인임에 따라 그 기재를 생략합니다. 

- 본 취득 결정은 향후 사업 진행 상황에 따라 변경될 수 있습니다. 

- 본 취득 결정은 공정거래법 제11조의2에 따른 대규모내부거래에 해당하여 본 공시로 공정거래법상의 공시 의무를 갈음합니다.

※관련공시
2019-10-30 투자판단 관련 주요경영사항 

자료 : 금융감독원 전자공시시스템(2020.02.25)

또한, 당사는 2020년 1월~3월 중 이사회를 통해 총 2건의 기업형임대위탁관리 부동산투자회사의 사업비 투자를 위한 출자를 승인하였으며, 1건의 해외계열회사에 대한 사업개발비 투자를 위한 출자를 승인하였습니다. 자세한 사항은 다음과 같습니다.

기업집단명
대림
회사명
대림산업㈜
공시일자
2020.02.12
관련법규
공정거래법 11조의2

(단위 : 백만원)

1. 거래상대방
㈜대림제5호천안원성동
기업형임대위탁관리
부동산투자회사
회사와의 관계
계열회사

2. 출자내역
가. 출자일자
2020.03.06

나. 출자목적물
보통주 1,001,100주

다. 출자금액
10,011

라. 출자상대방 총출자액
10,311

3. 출자목적
사업비 투자를 위한 출자

4. 이사회 의결일
2020.02.12

- 사외이사 참석여부
참석(명)
3

불참(명)
-

- 감사(감사위원)참석여부
참석

5. 기타
- 상기 출자일자는 주금납입 예정일입니다.

- 상기 출자상대방 총출자액은 금번 출자금액을 포함한 총출자액입니다.

- 상기 이사회 의결일은 당사 이사회 규정에 의거한 이사회내 위원회 의결일입니다.

- 상기 내용은 진행 과정에서 일부 변동될 수 있습니다.

※ 관련공시일
-

자료 : 금융감독원 전자공시시스템(2020.02.13)

기업집단명
대림
회사명
대림산업㈜
공시일자
2020.03.12
관련법규
공정거래법 11조의2

(단위 : 백만원)

1. 거래상대방
Daelim Chemical USA, Inc.
회사와의 관계
해외계열회사

2. 출자내역
가. 출자일자
2020.03.20

나. 출자목적물
Daelim Chemical USA, Inc. 주식 333주

다. 출자금액
39,720 (USD 33,300,000)

라. 출자상대방 총출자액
186,912 (USD 156,700,000)

3. 출자목적
사업개발비 투자를 위한 출자

4. 이사회 의결일
2020.03.12

- 사외이사 참석여부
참석(명)
5

불참(명)
-

- 감사(감사위원)참석여부
참석

5. 기타
- 상기 출자일자는 최초 주금납입 예정일이며, 상기 출자금액을 사업 스케쥴에 따라 순차적으로 나누어 출자할 예정입니다.

- 상기 출자금액 및 출자상대방 총출자액은 이사회 의결일 당일(3/12) 최초 고시 매매기준율(1 USD = 1,192.80원)을 적용하여 원화 환산한 금액입니다.

- 상기 출자상대방 총출자액은 금번 출자금액을 포함한 총출자액입니다.

- 상기 내용은 진행 과정에서 일부 변동될 수 있습니다.

※ 관련공시일
-

기업집단명
대림
회사명
대림산업㈜
공시일자
2020.04.27
관련법규
공정거래법 11조의2

(단위 : 백만원)

1. 거래상대방
㈜대림제7호마산회원
기업형임대위탁관리
부동산투자회사
회사와의 관계
계열회사

2. 출자내역
가. 출자일자
2020.06.10

나. 출자목적물
보통주 2,670,000주

다. 출자금액
26,700

라. 출자상대방 총출자액
27,000

3. 출자목적
사업비 투자를 위한 출자

4. 이사회 의결일
2020.04.27

- 사외이사 참석여부
참석(명)
3

불참(명)
-

- 감사(감사위원)참석여부
참석

5. 기타
- 본 건 출자는 2회로 나뉘어 이루어질 예정이며, 상기 출자일자는 그 중 첫 번째 출자금(132억원)의 주금납입 예정일입니다.

- 상기 출자상대방 총출자액은 금번 출자금액을 포함한 총출자액입니다.

- 상기 이사회 의결일은 당사 이사회 규정에 의거한 이사회내 위원회 의결일입니다.

- 상기 내용은 진행 과정에서 일부 변동될 수 있습니다.

※ 관련공시일
-

또한, 당사는 2020년 3월 12일 이사회를 통해 2020년 3월 31일을 분할기일로 필름 사업부문을 물적분할하여 대림에프엔씨(주)를 설립하였습니다. 자세한 사항은 다음과 같습니다.

[주요사항보고서(회사분할결정)]

1. 분할방법

(1) 상법 제530조의2 내지 제530조의12의 규정이 정하는 바에 따라 대림산업 주식회사(이하 "분할되는 회사" 또는 "분할존속회사"라 함)가 영위하는 사업 중 필름 사업부문(이하 "분할대상 사업부문"이라 함)을 분할하여 1개의 분할신설회사를 설립하되, 분할되는 회사가 존속하면서 분할신설회사 발행주식의 100%를 배정받는 단순·물적분할의 방법으로 분할(이하 "본건 분할"이라 함)하며, 분할 후 분할되는 회사는 상장법인으로 존속하고 분할신설회사는 비상장법인으로 한다.

(2) 분할기일은 2020년 3월 31일 (24시)로 한다.

(3) 분할되는 회사는 상법 제530조의3 제1항 및 제2항의 규정에 따라 주주총회의 특별결의에 의해 분할하며, 동법 제530조의9 제1항에 따라 분할되는 회사와 분할신설회사는 본건 분할 전 채무(책임을 포함함. 이하 같음)에 대하여 연대하여 변제할 책임이 있다.

(4) 제(3)항에 따라 분할되는 회사와 분할신설회사가 본건 분할 전의 채무에 관하여 연대채무를 부담함으로 인하여, 분할되는 회사가 분할계획서에 따라 분할신설회사가 승계한 채무를 변제하거나 그 밖에 분할되는 회사의 출재로 공동면책이 된 때에는 분할되는 회사가 분할신설회사에 대하여 구상권을 행사할 수 있고, 분할신설회사가 분할계획서에 따라 분할되는 회사에 귀속된 채무를 변제하거나 그 밖에 분할신설회사의 출재로 공동면책이 된 때에는 분할신설회사가 분할되는 회사에 대하여 구상권을 행사할 수 있다.

(5) 본건 분할로 인하여 이전하는 재산은 분할계획서 제4조(분할신설회사에 관한 사항) 제(7)항(분할신설회사에 이전될 분할되는 회사의 재산과 그 가액)의 규정 내용에 따르되, 동 규정에 따르더라도 분할 대상 재산인지 여부가 명백하지 않은 경우 제(6)항 내지 제(9)항에서 정하는 바에 따라 이를 결정한다.

(6) 그 성질 또는 법령에 따라 승계되지 아니하여 분할되는 회사에 귀속되는 경우를 제외하고, 분할되는 회사의 일체의 적극ㆍ소극재산과 공법상의 권리ㆍ의무를 포함한 기타의 권리, 의무 및 재산적 가치 있는 사실관계(인허가, 근로관계, 계약관계, 소송 등을 모두 포함)는 분할대상 사업부문에 관한 것이면 분할신설회사에게, 분할대상 사업부문 이외의 부문에 관한 것이면 분할되는 회사에게 각각 귀속되는 것을 원칙으로 한다.

(7) 분할되는 회사의 사업과 관련하여 분할기일 이전의 행위 또는 사실로 인하여 분할기일 이후에 발생·확정되는 채무 또는 분할기일 이전에 이미 발생·확정되었으나 이를 인지하지 못하는 등의 여하한 사정에 의하여 분할계획서에 반영되지 못한 채무(공·사법 상의 우발채무, 기타 일체의 채무를 포함)에 대하여는 그 원인이 되는 행위 또는 사실이 주로 분할대상 사업부문에 관한 것이면 분할신설회사에게, 주로 분할대상 사업부문 이외의 부문에 관한 것이면 분할되는 회사에게 각각 귀속된다. 만약 분할대상 사업부문에 관한 것인지 여부를 확정하기 어려운 경우에는 본건 분할에 의하여 분할되는 순자산가액의 비율로 분할신설회사와 분할되는 회사에 각각 귀속된다. 이러한 채무의 귀속에 대해 위 원칙에 명백히 반하는 경우를 제외하고, 분할되는 회사의 이사회가 그 귀속 여부를 결정하는 경우 그 결정에 따른다.

(8) 분할되는 회사의 사업과 관련하여 분할기일 이전의 행위 또는 사실로 인하여 분할기일 이후에 취득하는 채권, 기타 권리 또는 분할기일 이전에 이미 취득하였으나 이를 인지하지 못하는 등의 여하한 사정에 의하여 분할계획서에 반영되지 못한 채권, 기타 권리(공ㆍ사법상의 우발채권 기타 일체의 채권을 포함)의 귀속에 관하여도 제(7)항과 같이 처리한다.

(9) 분할기일 이전의 분할되는 회사를 당사자로 하는 계약은 분할대상 사업부문에 관한 것이면 분할신설법인에게, 기타 분할대상 사업부문 이외의 부문에 관한 것이면 분할되는 회사에 각각 귀속된다. 다만, 해당 계약이 특정 자산에 직접 관련된 경우에는 그 특정 자산의 귀속에 따른다.

(10) 분할신설회사의 자산, 부채, 자본의 결정방법은 분할대상 사업부문에 관한 모든 자산, 부채를 분할신설회사에, 분할대상 사업부문에 속하지 않는 자산, 부채를 분할되는 회사에 각각 배분하는 것을 원칙으로 하되, 본건 분할이 관련 법령상 적격분할 요건을 충족할 수 있는 요소, 분할되는 회사 및 분할신설회사의 향후 운영 및 투자계획, 분할되는 회사 및 분할신설회사에 적용되는 관련 법령상의 요건 등을 복합적으로 고려하여, 분할되는 회사 및 분할신설회사의 자산, 부채, 자본금액을 결정한다.

2. 분할목적

(1) 분할되는 회사가 영위하는 사업 중 분할대상 사업부문의 분리를 통해 각 사업부문이 독립적으로 고유 사업에 전념토록 하여, 사업부문별 경쟁력을 강화하고, 각 사업영역에 사업부문의 역량을 집중함으로써 경영위험의 분산, 각 부문별 지속성장을 위한 전문성 및 각 사업의 고도화를 추구하고자 한다.

(2) 사업부문별 독립적인 경영 및 객관적인 평가를 가능케 함으로써 책임경영체제를 확립하고자 한다.

(3) 각 사업부문별로 사업 특성에 맞는 신속하고 전문적인 의사결정을 통해 실행력을 제고하고, 현안 발생 시 대응력을 제고하여 경영효율화를 추구한다.

3. 분할의 중요영향 및 효과
(1) 본건 분할은 상법 제530조의2 내지 제530조의12 규정이 정하는 바에 따라 단순ㆍ물적분할 방식으로 진행됨에 따라 본건 분할 전ㆍ후 분할되는 회사의 최대주주 소유주식 및 지분율의 변동은 없음.

(2) 또한, 본건 분할은 단순ㆍ물적분할 방식으로 진행되므로 분할 자체로는 연결재무제표 상에 미치는 영향은 없음.

4. 분할비율
분할되는 회사가 분할신설회사의 발행주식 총수 전부를 취득하는 단순ㆍ물적 분할이므로 분할비율은 산정하지 않음.

5. 분할로 이전할 사업 및 재산의 내용

(1) 그 성질 또는 법령에 따라 승계되지 아니하여 분할되는 회사에 귀속되는 경우를 제외하고, 분할되는 회사는 분할계획서가 정하는 바에 따라 분할대상 사업부문에 속할 일체의 적극·소극재산과 공법상의 권리·의무를 포함한 기타의 권리·의무와 재산적 가치 있는 사실관계(인허가, 근로관계, 계약관계, 소송 등을 모두 포함함, 이하 "이전대상재산"이라 함)를 분할신설회사에 이전한다.

(2) 이전대상재산의 목록과 가액은 2019년 12월 31일 현재 재무상태표 및 재산목록을 기초로 작성된 분할계획서의 [별첨1] 분할재무상태표와 [별첨2] 승계대상 재산목록에 기재된 바에 의하되, 2020년 1월 1일부터 분할기일 전까지 분할대상 사업부문의 영업 또는 재무적 활동 등으로 인하여 분할대상 사업부문의 자산 및 부채에 변동이 발생하거나, 승계대상 재산목록에 누락되거나 잘못 기재된 자산 또는 부채가 발견되거나, 그 밖에 자산 및 부채의 가액이나 항목이 변동되거나 또는 실제 일부 자산 및 부채의 이전이 가능하지 않게 된 경우에는 이를 정정 또는 추가하여 기재할 수 있다. 이에 따른 변경사항은 분할계획서의 [별첨1] 분할재무상태표와 [별첨2] 승계대상 재산목록에서 가감하는 것으로 한다.

(3) 전항에 의한 이전대상재산의 가액은 이전대상재산이 확정된 후, 공인회계사의 검토를 받아 최종 확정한다.

(4) 이전대상재산에 속하는 권리나 의무 중 법률상 또는 성질상 분할에 의하여 승계되지 아니하는 것은 분할되는 회사에 존속하는 것으로 보고(분할에 의한 이전에 정부 기관 등의 승인ㆍ인가ㆍ신고수리 등이 필요함에도 이를 받을 수 없는 경우에도 동일함), 분할신설회사에 이전이 필요한 경우에는 분할 후 분할되는 회사와 분할신설회사의 협의에 따라 처리한다. 분할되는 회사는 분할신설회사가 설립됨과 동시에 분할신설회사가 분할 이전에 분할대상 사업부문에서 사업을 수행하는 방식에 따라 사업을 수행할 수 있도록 관련 계약의 체결 등 필요한 협조를 제공한다.

(5) 분할기일 이전에 국내외에서 분할되는 회사가 보유하고 있는 특허, 실용신안, 의장, 상표 및 디자인(등록된 것 및 출원 중인 것을 포함하며, 이에 대한 일체의 권리와 의무를 포함함) 등 일체의 지식재산권은 분할대상 사업부문에 관한 것이면 분할신설회사에게, 분할대상 사업부문 이외의 부문에 관한 것이면 분할되는 회사에게 각각 귀속된다. 특히 분할신설회사에 귀속되는 지식재산권은 분할계획서의 [별첨3] 승계대상 지식재산권 목록에 각 기재하되, 위 목록에 누락되거나 잘못 기재된 지식재산권이 발견된 경우에는 분할대상 사업부문에 관한 것이면 분할신설회사에게, 분할대상 사업부문 이외의 부문에 관한 것이면 분할되는 회사에게 각각 귀속된다.

(6) 분할기일 이전에 분할되는 회사를 당사자로 하는 소송 중, 분할계획서의 [별첨4] 승계대상 소송 목록에 기재된 소송을 포함하여 분할기일 현재 분할대상 사업부문과 관련하여 계속 중인 일체의 소송(이하 "이전대상 소송"이라 함)은 분할기일 후 분할신설회사에 이전되고, 분할대상 사업부문 이외의 부문과 관련한 소송은 분할되는 회사에 귀속된다. 단, 관련 법령이나 절차상 분할신설회사가 이전대상 소송의 당사자로서의 지위를 수계하는 것이 불가능한 경우에는 분할되는 회사가 해당 소송을 계속하여 수행하되, 그 결과에 따른 경제적인 효과는 분할신설회사에 귀속시키고 상호 간에 비용을 정산한다.

(7) 분할대상 사업부문으로 인하여 발생한 계약관계(이전대상재산과 관련하여 발생한 계약관계 포함)와 그에 따른 권리ㆍ의무를 담보하기 위하여 설정된 근저당권, 질권 등의 담보권은 분할신설회사에 귀속된다.

6. 분할 후 존속회사
회사명
대림산업 주식회사 (DAELIM INDUSTRIAL CO., LTD.)

분할후 재무내용(원)
자산총계
10,033,897,304,134
부채총계
4,665,755,560,499

자본총계
5,368,141,743,635
자본금
218,500,000,000

2019년 12월 31일
현재기준

존속사업부문 최근 사업연도매출액(원)
7,248,019,351,292

주요사업
토목, 주택, 플랜트 공사 / 석유화학제품 제조 및 판매

분할 후 상장유지 여부
예

7. 분할설립회사
회사명
대림에프엔씨 주식회사 (DAELIM FnC Co., LTD.)

설립시 재무내용(원)
자산총계
86,155,294,971
부채총계
8,886,033,427

자본총계
77,269,261,544
자본금
1,000,000,000

2019년 12월 31일
현재기준

신설사업부문 최근 사업연도 매출액(원)
99,728,511,339

주요사업
합성수지 및 동제품, 포장재의 제조, 가공 및 판매

재상장신청 여부
아니오

8. 감자에 관한 사항
감자비율(%)
-

구주권
제출기간
시작일
-

종료일
-

매매거래정지 예정기간
시작일
-

종료일
-

신주배정조건
-

- 주주 주식수 비례여부 및 사유
-

신주배정기준일
-

신주권교부예정일
-

신주의 상장예정일
-

9. 주주총회 예정일
2020년 03월 27일

10. 채권자 이의제출기간
시작일
-

종료일
-

11. 분할기일
2020년 03월 31일

12. 분할등기 예정일
2020년 04월 06일

13. 이사회결의일(결정일)
2020년 03월 12일

- 사외이사참석여부
참석(명)
5

불참(명)
-

- 감사(사외이사가 아닌 감사위원) 참석여부
-

14. 풋옵션 등 계약 체결여부
아니오

- 계약내용
-

15. 증권신고서 제출대상 여부
아니오

- 제출을 면제받은 경우 그 사유
물적분할

16. 기타 투자판단에 참고할 사항

(1) 분할계획서의 수정 및 변경

분할계획서는 관계기관, 제3자와의 협의과정이나 관계법령 및 주주총회 승인과정에서 변경될 수 있음.

또한, 분할계획서는 정기주주총회의 승인을 득할 경우 분할등기일 전일까지 주주총회의 추가 승인 없이도 아래 항목에 대해 i) 분할대상 사업부문의 영업 또는 재무적 활동 또는 계획의 이행, 관련 법령 및 회계기준의 변경 등으로 인하여 분할대상 사업부문의 자산 및 부채에 변동이 발생하거나 또는 승계대상 재산목록에서 누락되거나 잘못 기재된 자산 또는 부채가 발견된 경우, ii) 그 수정 또는 변경이 합리적으로 필요한 경우로써 그 수정 또는 변경으로 인해 분할되는 회사 또는 분할신설회사의 주주에게 실질적인 불이익이 없는 경우, iii) 그 동질성을 해하지 않는 범위 내의 수정 또는 변경인 경우, iv) 분할계획서 자체에서 변경이 가능한 것으로 예정하고 있는 경우, v) 적격분할 요건 충족을 위하여 필요한 경우에는 분할되는 회사의 이사회결의로써 또는 세부사항의 경우 대표이사가 수정 또는 변경이 가능하고, 동 수정 또는 변경사항은 관련법령에 따라 공고 또는 공시됨으로써 효력을 발생한다.

① 분할신설회사의 회사명

② 분할일정

③ 분할로 인하여 이전할 재산과 그 가액

④ 분할 전후의 재무구조

⑤ 분할 당시 분할신설회사가 발행하는 주식의 총 수

⑥ 분할신설회사의 이사 및 감사에 관한 사항

⑦ 분할신설회사의 정관

⑧ 각 별첨 기재사항

(2) 분할계획서에서 정하지 아니한 사항으로서 분할에 관하여 필요한 사항이 있는 때에는 분할계획서의 취지에 반하지 않는 범위 내에서 분할되는 회사의 이사회의 결의로 집행한다.

(3) 주주의 주식매수청구권

상법 제530조의2 내지 제530조의12 에 따른 단순ㆍ물적분할이므로 해당사항이 없다.

(4) 회사간에 인수ㆍ인계가 필요한 사항

분할계획서의 실행과 관련하여 분할되는 회사와 분할신설회사 간에 인수ㆍ인계가 필요한 사항(문서, 데이터 등 분할대상 사업부문과 각종 자료 및 사실관계 포함)은 분할되는 회사와 분할신설회사 간의 별도 합의에 따른다.

(5) 종업원승계와 퇴직금

분할신설회사는 분할기일 현재 분할대상 사업부문에서 근무하는 모든 종업원의 고용 및 관련 법률관계(퇴직금, 대여금 등 포함)를 승계한다. 

(6) 개인정보의 이전

분할기일 현재 분할대상 사업부문과 관련한 개인정보 보호법 등 개인정보 관련 법령상 모든 개인정보를 분할신설회사로 이전하되, 분할되는 회사는 분할로 인한 개인정보의 이전에 관한 통지 등 관련 법령의 기한 내에 요구되는 절차를 취한다.

(7) 통상적으로 회사의 분할과 관련한 절차는 대부분 임시주주총회를 소집하여 "분할계획서"를 최종 승인받고, 그 사전적 절차로 별도의 이사회를 통해 해당 임시주주총회 권리주주 확정 목적의 "주주명부 폐쇄 및 기준일 설정 절차"를 주주총회 소집공고 2주간 전에 진행하나, 당사는 회사분할과 관련한 신속한 분할추진 및 일정 단축을 목적으로 하여 본건 분할과 관련한 "주주명부 폐쇄 및 기준일 설정 절차"를 2019년 12월 31일 기준으로 소급하여 적용하였으며, 이에 따라 본건 분할과 관련한 "분할계획서" 승인 안건을 제73기 정기주주총회(2020년 3월 27일)에 부의할 예정입니다.

※ 기타 본건 분할과 관련한 사항은 첨부된 분할계획서를 참고해 주시기 바랍니다.

자료 : 금융감독원 전자공시시스템(2020.03.12)

상기 물적분할 결과 상법 제530조의9 제1항의 규정에 의하여 당사(분할회사)와 대림에프엔씨(주)(분할신설회사)는 분할되는 회사의 분할 전 채무에 관하여 연대하여 변제할 책임이 있습니다. 이에 따라 물적분할 이후 대림에프엔씨(주)의 수익성과 재무상황에 따라 분할 전 채무 중 이전된 채무에 대해 변제하지 못할 경우 당사가 채무변제 의무를 이행해야 할 수 있습니다. 이 점 투자자들께서는 유의하시기 바랍니다.

[2-타.

파생상품계약 관련 사
항
]

타. 당사는 사업 구조상
해외 공사 계약 및 원재료 수입 거래와 관련하여 환율변동위험에 노출되어 있으므로 급격한 환율변동이 발생할 경우 당사의 재무구조 및 수익성이 변동될 위험
이 존재
합니다. 이러한 위험을 회피할 목적으로 통화선도 파생 상품을 운용하여 당사의 재무수준이 보다 안정적으로 유지되고 있는 것으로 판단되나, 파생 상품 계약의 특성 상 환율이 급등하는 경우에는 당사의 수익 변동성이 확대될 우려가 있사오니 이점 유의하시기 바랍니다.

2019년 연간 기준 연결실체의 지역별 매출액(연결조정 반영 전) 중 국내 비중은 82.0%, 나머지 18.0%는 해외 부문이 차지하고 있으며 해외부문 매출의 약 60.3%가 중동 및 아시아 지역에서 창출되고 있습니다. 2020년 1분기 누적 역시 국내 매출 비중이 83.3%, 해외 매출 비중이 16.7%를 차지하고 있는 등 주요 건설사 대비 해외 매출 비중은 적은 편입니다. 당사 및 연결대상 종속회사의 해외 매출 비중은 국내 주택경기 회복에 따른 수주와 매출의 증가와, 중동지역의 공기지연 등에 따라 매출 인식이 둔화됨에 따라 2015년 이후 매출액(조정 및 제거 반영 전)에서 차지하는 비중이 점차 감소하고 있음에도 불구하고, 여전히 연결실체의 매출에서 주요한 비중을 차지하고 있습니다. 이러한 해외 공사 계약들로 인하여 연결실체는 USD, EUR, JPY 등의 환율 변동위험에 노출되어 있습니다.
이에 따라 금융시장 환경 변화에 따른 환율의 급격한 변동은 연결실체의 매출 및 수익실적에 직접적인 영향을미침으로써 회사의 실적 변동성을 증대시키는 요인으로 작용할 수 있습니다. 

[지역별 매출 비중 추이]

(단위: 백만원)

구 분
대한민국
중동
아시아
유럽
기타
조정 및 제거
합계
국내비중
해외비중

2020년 1분기
2,123,961
114,405
145,911
79,449
86,186
-40,537
2,509,375
83.3%
16.7%

2019년 1분기
1,973,877
70,062
168,868
75,392
67,431
-33,561
2,322,069
83.8%
16.2%

2019년
8,073,808
383,129
689,127
418,926
286,202
-151,113
9,700,079
82.0%
18.0%

2018년
9,320,394
288,265
1,007,900
296,523
260,722
-189,319
10,984,485
83.4%
16.6%

2017년
10,208,917
606,764
1,265,189
178,702
301,710
-225,746
12,335,536
81.3%
18.7%

2016년
6,968,003
1,271,837
1,207,489
171,283
477,520
-242,362
9,853,770
69.0%
31.0%

2015년
5,373,492
2,394,193
1,456,366
164,789
308,750
-183,917
9,513,673
55.4%
44.6%

자료: 당사 각 사업연도 사업보고서 및 분기보고서(연결기준)
주) 국내비중 및 해외비중은 각 지역별 매출액을 연결조정 전 매출액 합계액으로 나눈 값임

[최근 1년간 USD 환율 추이]

환율_회사위험

자료: 서울외국환중개 (매매기준율)

연결실체는 외화거래에 대한 환율변동 위험을 관리하기 위하여 통화선도 파생상품계약을 체결하고 있습니
다
.
2020년 1분기말 기준 외화거래에 대한 환율변동위험을 회피하기 위
하여
연결실체가 한국스탠다드차타드은행 등과

체결하고 있는 총 29건의 통화선도계약 등은 아래와 같습니다.

[통화선도계약 등의 내역(2020.03)]

(원화단위:

백
만원, 외화단위: 천외화금액)

구 분
매입통화
매입금액
매도통화
매도금액
계약환율
계약건수

매매목적
KRW
26,153
USD
23,774
1,100.07
7

매매목적
EUR
9,318
USD
11,033
1.18
7

매매목적
JPY
335,870
USD
3,166
106.08
7

매매목적
USD
21,444
SGD
30,000
1.40
2

매매목적
CNY
82,411
USD
11,916
6.92
1

매매목적
EUR
6,095
KRW
8,008
1,313.84
5

자료: 당사 2020년 1분기 보고서(연결기준)

연
결실체는 파생상품을 위험회피수단으로 지정하였으나 위험회피에 효과적이지 않
다면 파생상품의 공정가치변동으로 인한 평가손익을 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2020년 1분기말 기준 파생상품별 평가내역 및 계약기간 만료일에 예상되는 손익구조는 아래와 같습니다. 

[파생상품별 평가내역]

(
단위 : 백만원)

구 분
매매목적

평가이익
평가손실
자산
부채

통화선도
10,769
2,307
587
4,133

통화스왑
616
-
932
-

이자율스왑
-
1
-
21

합 계
11,385
2,308
1,519
4,154

자료: 당사 2020년 1분기 보고서(연결기준)

[
계약기간 만료일 예상되는 손익구조
]

통화선도

자료: 당사 2020년 1분기 보고서(연결기준)

참고로, 연결실체는 내부적으로 환율 변동으로 인한 환율변동위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 2019년말 기준으로 외환위험에 노출된 자산, 부채에 적용되는 환율이 10% 변동시 환율변동으로 인한 손익과 순자산에 미치는 영향은 다음과 같습니다. 

(단위: 백만원)

구 분
10% 상승시
10% 하락시

손 익
순자산
손 익
순자산

2019년
52,599
52,599
(52,599)
(52,599)

2018년
34,158
34,158
(34,158)
(34,158)

2017년
15,689
15,689
(15,689)
(15,689)

2016년
26,624
26,624
(26,624)
(26,624)

자료: 당사 각 연도별 사업보고서(연결기준)

연결실체가 환위험을 헤지하기 위해 체결하는 선도 계약을 통해 매출 채권이 회수되기까지 지속적으로 평가이익 또는 평가 손실이 발생할 수 있으나, 이는 최종 매출채권이 회수되고 매출로 인식되는 시점에 상쇄되면서 재무제표에는 제한적인 영향을 미칠 것으로 판단됩니다. 그러나 파생 상품 계약의 특성상 환율이 급변하는 경우에는 당사 및 연결대상 종속회사의 수익 변동성이 확대될 우려가 있사오니 이점 유의하시기 바랍니다.

[2-파.

대림그룹의 대규모 기업집단 선정에 관한 사항
]

파.
당사는 공정거래위원회 독점규제 및 공정거래에 관한 법률상 대림그룹에 속한 계열회사
입니다. 대림그룹은 29개의 국내 계열회사를 보유하고 있으며, 이 중 상장사는 당사를 포함하여 4개사 입니다. 당사는 그룹 계열회사의 특성상 그룹 전체적인 재무 이슈, 혹은 이미지 상의 부정적 요인이 발생할 경우 그 손실의 일부를 부담할 가능성이 있음을 투자의사결정에 앞서 고려하시기 바랍니다.

당사는 대림 그룹 기업집단의 핵심 기업으로, 대림 그룹은 국내 29개의 계열회사와 38개의 해외 계열회사로 이루어져 있으며, 국내 계열회사는 당사를 포함한 4개의 상장회사와 25개의 비상장사로 구성되어 있습니다. 국내 계열회사 현황은 아래와 같습니다.

구 분
주권상장
유무
회사수
회사명
법인번호
비 고

국 내
유가증권
 시장상장
4
대림산업㈜
 고려개발㈜
 ㈜삼호
 대림씨엔에스㈜
110111-0084915
 110111-0052037
 110111-0163115
 110111-0061228
-

비상장
25
㈜대림코퍼레이션
㈜대림피앤피
글래드호텔앤리조트㈜
대림자동차공업㈜
대림오토바이㈜
에코술이홀㈜
김해동서터널㈜
송도파워㈜
포천파워㈜
험프리에스엘큐원㈜
㈜켐텍
에이플러스디㈜
제주항공우주호텔㈜
덕송내각고속화도로㈜
밀머란에스피씨㈜
대림에너지㈜
하이웨이솔라㈜
포승그린파워㈜
청진이삼자산관리㈜
청진이삼프로젝트㈜
대림에이엠씨㈜
㈜대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사
㈜대림제6호부산우암동기업형임대위탁관리부동산투자회사
영주에코파워㈜
㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사
110111-1081093
 110111-7160370
 220111-0001536
 110111-0227359
 194211-0280230
 115611-0045657
 195511-0106752
 110111-3936189
 284411-0050771
 110111-4340339
 110111-4385731
 110111-4390946
 224111-0021308
 110111-4279596
 284411-0074721
 284411-0075258
 170111-0514895
 131311-0143077
 110111-4478908
 110111-4478932
 110111-6134425
 110111-6260486
 110111-6437184
 175611-0022364
 110111-7286366
-

자료: 당사 2020년 1분기 보고서

※ "독점규제 및 공정거래에 관한 법률"에 의해 공정거래위원회가 지정한 상호출자제한기업집단 등의 소속회사와 관련된 2020년 변동 현황은 아래와 같습니다.
- 영주에코파워㈜ : 신규 계열회사 편입(2020.01)
- ㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사 : 신규 계열회사 편입(2020.01)
- ㈜삼호시트론시티 : 신규 계열회사 편입(2020.05)
- 코크레인에스피씨㈜ : 신규 계열회사 편입(2020.05)

- 대림에프엔씨㈜ : 신규 계열회사 편입(2020.05)

당사는 증권신고서 제출 직전영업일 기준 최대주주인 대림코퍼레이션을 비롯한 특수관계인의
지분율이
23.12%
수준을 나타내고 있습니다. 대주주인 (주)대림코퍼레이션의 지분율이
21.67%
로 당사에 대한 대주주 및 특수관계자의 지분율이 다소 낮은 상황이나, 그밖의
5% 이상 주주로는 국민연금공단
(
13.54%
)
이
존재하고 있으며, 소액주주의 지분율이 60.83%(주주명부 폐쇄일인 2019년 12월 31일 기준)를 기록하고 있어 안정적인 경영권을 유지할 수 있을 것으로 판단하고 있습니다.

또한 최근 5년간 최대주주의 변동은 없었습니다. 

당사의 연결대상 종속회사는 아래와 같습니다.

[연결대상 종속회사 개황]

법인명
법인설립 및
영업소재지
주요 영업활동
결산일
소유지분율 및 의결권비율(%)

2020년 1분기말
2019년말

㈜삼호 (주1)
대한민국
도로 건설업
12.31
72.94
72.94

고려개발㈜ (주1, 2)
대한민국
도로 건설업
13.31
44.07
44.07

대림자동차공업㈜
대한민국
자동차 부품 제조업
12.31
59.02
59.02

대림오토바이㈜
대한민국
모터사이클 제조업
12.31
59.02
59.02

대림씨엔에스㈜
대한민국
콘크리트관 및 기타 구조용 콘크리트제품 제조업
12.31
50.81
50.81

글래드호텔앤리조트㈜
대한민국
호텔업
12.31
100.00
100.00

에이플러스디㈜
대한민국
부동산 개발 및 컨설팅
12.31
100.00
100.00

송도파워㈜
대한민국
부동산임대업
12.31
100.00
100.00

대림에너지㈜
대한민국
발전소 등 개발
12.31
70.00
70.00

포승그린파워㈜ (주3)
대한민국
에너지 사업
12.31
100.00
100.00

청진이삼프로젝트㈜ (주4)
대한민국
부동산임대업
6.30/
 12.31
48.46
48.46

청진이삼자산관리㈜
대한민국
부동산 관련 서비스업
12.31
80.59
80.59

㈜대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사
대한민국
부동산관리업
12.31
100.00
100.00

코람코전문투자형사모부동산제103호
대한민국
부동산개발업
12.31
98.06
98.06

코람코제102호전문투자형사모부동산투자유한회사
대한민국
부동산개발업
12.31
99.35
99.35

㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사
대한민국
부동산관리업
12.31
100.00
100.00

영주에코파워㈜
대한민국
에너지사업
12.31
100.00
100.00

코크레인에스피씨㈜ (주5)
대한민국
투자 및 경영기술지원컨설팅
12.31
100.00
-

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
사우디아라비아
산업플랜트 건설업
12.31
100.00
100.00

PT. Daelim Utama Construction
인도네시아
산업플랜트 건설업
12.31
100.00
100.00

달림(남경) 건설관리 유한공사
중국
산업플랜트 건설업
12.31
100.00
100.00

Daelim USA, Inc.
미국
일반건축 건설업
12.31
100.00
100.00

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
터키
토목업
12.31
100.00
100.00

Daelim Chemical USA, INC.
미국
석유화학 사업개발 투자
12.31
100.00
100.00

Daelim Chemical USA LLC
미국
석유화학 사업개발 투자
12.31
100.00
100.00

Daelim RUS LLC
러시아
산업플랜트 건설업
12.31
100.00
100.00

DE NILES, LLC
미국
에너지사업
12.31
100.00
100.00

Cariflex PTE.LTD.
싱가포르
석유화학제품 유통업
12.31
100.00
100.00

Cariflex Netherlands B.V. (주6)
네덜란드
석유화학제품 위탁연구개발
12.31
100.00
-

Cariflex Brazil Industria e Comercio de Produtos Petroquimico Ltda (주6)
브라질
석유화학제품 제조업
12.31
100.00
-

DE Cochrane SpA (주5)
칠레
에너지사업
12.31
100.00
-

자료: 당사 2020년 1분기 보고서

(주1) 2020년 3월 27일 ㈜삼호가 고려개발㈜를 흡수합병하는 계약이 체결되었으며, 합병기일은 2020년 7월 1일입니다.

(주2) 연결실체가 보유한 의결권의 상대적 규모와 다른 의결권 보유자 주식의 분산 정도 등을 고려할때 당사에 실질지배력이 있다고 판단하였습니다. 연결실체의 의결권 지분율은 44.07%이며, 의결권 없는 우선주를 포함한 지분율은 52.70%입니다.

(주3) 연결실체의 약정으로 인하여 2016년 1월 21일 포승그린파워㈜가 발행한 우선주를 부채로 분류하였으며 우선주 지분율이 제외되어 있습니다.

(주4) 청진이삼프로젝트㈜은 보통주 외에 의결권 있는 우선주를 발행하였는 바, 우선주를 포함한 의결권 있는 주식에 대한 연결실체의 의결권 주식 비 율은 48.46%입니다. 지분율은 과반수 미만이나 주주간 협약을 통해서 이사회 구성원의 과반수를 임명하거나 해임할 수 있는 권한 등이 있으므 로 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다.

(주5) 연결실체는 당분기 중 칠레발전사업을 위하여 코크레인에스피씨㈜ 및 DE Cochrane SpA를 설립하였습니다.

(주6) 연결실체는 당분기 중 Cariflex 사업을 위하여 Cariflex Netherlands B.V. 및 Cariflex Brazil Industria e Comercio de Produtos Petroquimico Ltda의
 지배력을 획득하였습니다.

한편, 공정거래위원회의 '대기업집단 소속회사 변동현황'에 따르면 당사가 포함되어있는 대림그룹은 2019년 12월말 기준 대규모 기업집단에서 18위에 해당합니다.

[ 대규모 기업집단 정책 ]

구분
내용

계열회사간 채무보증 제한
채무보증제한기업집단에 속하는 회사는 계열회사에 대하여 국내 금융기관으로부터 여신(대출,지급보증 및 채무인수)과 관련한 채무보증을 할 수 없으며 기존 채무보증은 지정 후 2년이내 해소하여야 함

계열회사간의 상호출자 금지
상호출자제한기업집단 소속회사(금융·보험회사 포함)는 자기의 주식을 소유하고 있는 동일 기업집단 계열회사의 주식을 취득 또는 소유하는 것이 금지됨

중소기업창업투자회사의 계열회사주식취득 금지
상호출자제한기업집단 소속회사로서 중소기업창업지원법에 의한 중소기업창업투자회사는 국내 계열회사 주식의 취득 또는 소유가 금지됨

금융·보험회사의 의결권 제한
상호출자제한기업집단 소속회사로서 금융업 또는 보험업을 영위하는 회사는 취득 또는 소유하고 있는 국내계열회사 주식에 대하여 의결권을 행사할 수 없음

대규모내부거래의 이사회 의결 및 공시
상호출자제한기업집단 소속회사는 거래금액이 당해 회사 자본총계 또는 자본금중 큰 금액의 5/100이상 이거나 50억원 이상인 다음의 대규모내부거래행위시에 이사회의 의결을 거친 후 이를 공시하여야 함(주요내용을 변경하고자하는 때도 동일)

비상장회사등의 중요사항 공시
- 소유지배구조와 관련된 중요사항 
- 경영활동과 관련된 중요한 사항

기업집단현황공시
상호출자제한기업집단 소속회사*는 기업집단의 일반현황, 임원ㆍ이사회현황, 주식소유현황, 특수관계인과의 거래현황 등을 공시 
* 직전 사업연도말 자산총액이 100억원 미만인 회사로서 청산 중에 있거나 1년 이상 휴업중인 회사는 제외

자료: 공정거래위원회

대규모 기업집단에 대한 규제에 따라 당사는 계열사간 채무보증 및 상호출자가 제한되며, 대규모 내부거래에 대하여 이사회 의결 등이 요구되기에, 당사가 발행하는 채권의 상환 가능성에 있어 긍정적인 면으로 작용하는 부분이 있습니다. 그러나 그룹 계열회사의 특성상 그룹 전체적인 재무 이슈, 혹은 이미지 상의 부정적 요인이 발생할 경우 그 손실의 일부를 부담할 가능성이 있으며, 당사의 영업활동에 다소 제한이 있을 수 있습니다. 투자자께서는 투자 의사결정에 앞서 대림 그룹 전반에 대한 안정성에 대해서도 고려하시기 바랍니다.

또한, 당사와 당사 자회사 및 계열회사와의 사업 관계와 거래는 그와 같은 관계 및 거래가 동일 사업 그룹 내의 부적절한 재무적 지원에 해당되지 않는지 등의 이슈에 대한 공정거래위원회의 정밀 조사 대상이 됩니다. 증권신고서 제출일 현재 당사는 당사계열회사와 공정한 기준 내에서 다양한 거래를 실시하고 있습니다.

2020년 1분기말 기준 당사의 특수관계자와의 영업 거래현황은 아래와 같습니다. 

[특수관계자와의 중요한 영업상 거래 현황 (2020.03)]

(단위 : 백만원)

(단위: 백만원)

특수관계자 유형
특수관계자 명칭
매출 등(주1)
매입 등(주1)

당분기
전분기
당분기
전분기

당사에 유의적인
영향력을 행사하는 회사
㈜대림코퍼레이션
1,537
199,296
39,359
49,425

종속기업
㈜삼호
8,490
17,415
38,413
19,058

고려개발㈜
12,593
12,796
17,889
17,873

대림자동차공업㈜
-
-
1
2

대림오토바이㈜
3
-
-
-

대림씨엔에스㈜
3
-
9,672
15,379

글래드호텔앤리조트㈜
459
510
292
442

송도파워㈜
1
1
-
-

대림에너지㈜
40
267
-
-

청진이삼프로젝트㈜
-
-
11,315
11,226

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
4,611
3,455
-
-

PT. Daelim Utama Construction
-
-
5
-

달림(남경) 건설관리 유한공사
137
4
-
-

DAELIM USA, INC.
4,327
333
-
-

CARIFLEX PTE. LTD.
511
-
43
-

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
1,314
1,118
-
-

관계기업
험프리에스엘큐원㈜
25
25
-
-

제주항공우주호텔㈜
2
2
-
-

Daelim Philippines, Inc.
734
2,712
1
3

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
1,463
238
37
-

공동기업
여천NCC㈜ (주2)
76,849
96,148
152,454
161,498

폴리미래㈜
14,915
15,083
10,318
10,923

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD. (주2)
2,729
15,882
130
153

OMZ-Daelim LLC. (주2)
39
1,298
412
124

기타특수관계자
에이플러스디㈜
-
-
139
417

㈜대림피앤피
163,417
-
465
-

포승그린파워㈜ (주2)
-
20
-
-

대림에이엠씨㈜
56
18
-
-

Daelim Chemical USA LLC
1,954
1,820
-
-

대규모기업집단계열회사
덕송내각고속화도로㈜ (주2)
639
642
-
-

(주1) 매출 및 매입 금액에는 공동도급 안분금액이 포함되어 있습니다.

(주2) 진행률 적용으로 인하여 당분기 6,490백만원과 전분기 (-)43,704백만원의 진행매출이 제외되어 있습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

포승그린파워㈜
-
4,002

여천NCC㈜
5,058
(42,771)

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD.
784
(5,611)

OMZ-Daelim LLC.
648
676

합 계
6,490
(43,704)

향후, 공정거래위원회가 당사가 공정거래에 관한 법률 및 규제를 위반하는 거래를 실시했다고 판단하는 경우 당사는 벌금 혹은 징벌적 조치를 받을 수 있고, 이는 당사의 명성, 사업, 재무 상태 및 운영 결과에 부정적인 영향을 끼칠 수 있습니다. 이와 같이 당사는 대림 그룹 소속으로 공정거래법과 각종 규제사항에 제한을 받을 수 있으며, 투자자께서는 이러한 특성을 참고하시어 투자의사 결정에 임해 주시기 바랍니다.

한편, 대림그룹은 지배구조를 개선하기 위하여 2018년 1월 중순 일감 몰아주기 해소, 지배구조 개선, 상생 협력 등의 내용이 포함된 경영 쇄신책을 발표하였고, 3월 13일 대림그룹 계열사 오라관광(주)는 이사회를 열고 보유 중인 대림코퍼레이션 지분 약 45만주를 대림코퍼레이션에 매각하기로 결정하였습니다. 금액은 약 370억원으로 3월 30일 거래가 이루어졌습니다. 거래가 이뤄지게 된 후, 대림코퍼레이션-대림산업-오라관광-대림코퍼레이션으로 이어지던 대림그룹의 순환출자는 완전히 사라지게 되었습니다.

또한, 대림그룹은 일감 몰아주기 해소를 위한 작업을 진행하고 있습니다. 당사 및 대림그룹 계열사 등은 정관변경을 통해 내부거래위원회를 이사회 내 위원회로 공식화 하여 활발한 활동을 보여주고 있습니다. 내부거래위원회는 보고 청취권, 직권 조사 명령권, 시정조치 요구권 등을 갖고 있으며, 공정성 및 투명성 강화를 위해 계열사 간 거래를 점검하고 감시하는 역할을 합니다. 이점 참고하시기 바랍니다.

[대림그룹 지배구조 개선 방안]

대림산업 순환출자 해소.jpg
대림산업 순환출자 해소

자료 : 더벨

[2-하.

대림그룹의 주
채무계열 선정 관련 사항]

하.

연결실체가 속한 대림그룹은 금융감독원 주채무계열 선정 결과
19위
에 해당하고 있습니다.
당사 및 종속회사가 발행하였거나, 향후 발행할 사채 및 금융기관으로부터의 차입과 관련하여 특정한 재무 제한 조항이 관련 계약서에 기재되는 경우 당사의 영업활동 및 재무안정성에 영향을
줄 수 있습니다.

2019년 6월 금융감독원에서 발표한 2019년도 주채무계열 선정 결과에 따르면 당사가 소속되어 있는 대림그룹은 주채무계열에 선정되어 있습니다. 2019년 주채무계열 선정기준 신용공여액은 1조 5,745억원으로 총 30개 계열이 선정되었으며
, 당사가
주
기업체, 우리은행이 주채권은행입니다.
주채권은행의 평가 결과, 재무구조 개선 약정 체결 대상에 해당하지 않았기에 당사는 현재까지 재무구조 개선약정을 체결한 바 없습니다. 대림그룹의 주 채무계열 선정 결과 순위는 2016년도와 2017년도는
동일하게 17위를 기록한 바
있으며, 2018년도에는 18위, 2019년도에는 전년보다 한 단계 하락한 19위입니다.
앞선 결과를 고려하여 볼 때, 대림그룹이 2020년에도 주채무계열에서 제외될 가능성은 낮은 것으로 보입니다.
연결실체는 이자보상비율이 악화되는 등의 추세가 나타날 경우, 관리대상계열 또는 재무구조 개선약정 대상계열이 될 수도 있습니다. 재무구조 개선약정이 체결될 경우, 주채권은행은 매 반기말 기준으로 약정 이행 여부를점검하고, 약정 미이행 시 시정 요구, 신규여신 중지, 만기 도래 여신 회수 등 제재를가하게 되어 재무적 탄력성이 악화될 수 있습니다. 

당사 및 종속회사가 발행하였거나 향후 발행할 사채 및 금융기관으로부터의 차입과 관련하여 특정한 재무항목에 대해 그
비율을 제한하는 내용이 관련 계약서에 기재되는 경우가 있을 수 있습니다. 금번 발행하는 대림산업
제 263회
의 사채관리계약상 원리금지급의무 이행이 완료될 때 까지 부채비
율을

700%이하(별도 기준)
로
유지하여야 한다는 재무비율 유지조항이 있습니다. 당사의 2020년 1분기말 별도기준 자산총계는 약 10조 3,776억원, 부채총계는 약 4조 6,707억원, 자본총계는 5조 7,069억원 가량으로 부채비율은 약 81.8% 입니다. 이는 재무비율 유지조항 대비 상당히 낮은 상태로 현 시점에서는 제한사항이 없지만, 향후 부채의 급격한 증가 등으로 부채비율의 변동이 크게 발생할 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

이와 같은 제한 조항이 적용되는 경우가 발생 시 해당 회사는 우선 관련 계약서에서 제한하는 행위를 할 수 없으며, 해당 항목의 제한 조항의 해소가 될 때까지 신규사업이나 각종 회사의 정책을 실행할 수 없을 수도 있습니다. 이로 인해 당사의 경쟁력이 타 경쟁사들에 비해 열위한 수준으로 떨어질 가능성이 있으며, 일정기간 안에 제한조항을 해소하지 못할 경우 해당 조달 건에 대해 기한의 이익 상실 등이 선언될 가능성이 존재하며, 다른 채무계약에도 악영향을 미칠 수 있음을 유의하시기 바립니다.

[2-거.

녹
색
경
영
관
련
사항
]

거. 연결실체가 영위하는 건설, 석유화학, 에너지 사업은 최근
녹색성장과 같은 환경 이슈가 대두
되고 있습니다. 이에 당사는 연구개발을 통하여 국토교통부로부터 녹색기술 인증을 획득하였습니다. 이와 같이 연결실체가
녹색경영에 만전을 기하고 있음에도 불구하고, 공해사건 등이 일어날 수 있는 위험이 존재
하고 있습니다.

연결실체가 영위하고 있는 건설, 석유화학, 에너지 사업은 여러가지 산업요소가 복합적으로 결합된 산업으로 진화해 나가고 있으며 저탄소 녹색성장 기본법 등에 영향을 받으며, 녹색 성장과 같은 이슈가 산업의 성장성을 좌우하는 변수로 부각되고 있습니다.
참고로, 2018년도의 당사 사업장 단위별 온실가스 배출량 및 에너지 사용량은 아래와 같습니다. 

[온실가스 배출량 및 에너지 사용량]

사업장
단위별 온실가스
 총배출량
(단위 tCO2e)
단위별 에너지
 총사용량
(TJ)

수송동사옥

1,593

32

광화문D타워사옥

3,704

76

정선콘도사업소

3,793

71

대전지점

1,242

25

대림교육연구원

711

12

석유화학사업부

231

4

대
덕
연구소

1,757

35

여수공장

60,094

1,202

여수LHDPE공장

50,850

1,011

여수PB공장

17,546

270

여수C4공장

58,460

1,132

전주공장

28,645

585

합 계

228,626

4,455

주)

사업장 단위별 온실가스 총 배출량, 에너지 총 사용량을 기재하였습니다.
해당 자료는 제3자 검증완료된 2018년도 배출량 입니다.

2019년 수치는 2

020

년
9
월

중
확
정될
예정입니다.

당사의 녹색경영 활동으로 인하여
2018년말 기준 당사의 단위별 온실가스 총배출량은 전년대비 11,773tCO2e 가량 감소하였습니다.

이는 여수공장의 온실가스 배출량이 2017년 대비 큰폭으로 감소하였기 때문으로 판단됩니다.

당사는 녹색경영 및 당사 제품 효율성의 제고 등을 위한 연구 개발활동을 통해 국토교통부로부터 녹색기술, 녹색사업에 대한 적합성 인증을 받았으며, 내역은 아래와 같습니다.

[녹색기술 인증 현황]

(1)
당사가 개발한 '산화철 흡착 및 케이크층이 형성된 막여과 전처리 기술'이 2019년 5월 16일
환경부로부터
녹색기술로 인증을 받았으며,
유효기간은
2022년 5월 15일

까지 입니다.

상기와 같이 당사는 녹색사업/녹색기술에 대한 적합성 인증을 획득하는 등 녹색경영활동에 대한 노력을 기울이고 있으나, 당사 및 연결대상 종속회사가 영위하는 사업부문은 대규모 설비를 기반으로 하는 장치산업으로서 공해사건 등이 발생할 수도 있으며, 이 경우 당사의 평판 및 수익성에 부정적인 영향을 미칠 위험성이 존재합니다.

3. 기타위험

[3-가.

채권 상장여부, 전자등록 발행 및 환금성 관련 사항
]

가. 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로 실물 채권을 발행 또는 등록필증을 교부하지 아니합니다. 본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이고, 상장예정일은 2020년 05월 28일입니다.
채
권상장요건을 충족하여 환금성위험은 낮을 것으로 판단되나, 매매가 원활하게 이루어지지 않거나, 평가손실을 입을 경우에는 환금성이 제약될 수
있습니다.

본 사채의 상장신청예정일은 2020년 05월 25일이고, 상장예정일은 2020년 05월 28일입니다. 본 사채는 한국거래소의 채무증권 신규상장심사요건(유가증권시장상장규정 제88조)을 충족하고 있습니다. 상세한 내역은 다음과 같습니다.

구 분
요 건
요건충족내역

발행회사
자본금이 5억원 이상일 것
충족

모집 또는 매출
모집 또는 매출에 의하여 발행되었을 것
충족

발행총액
발행액면총액이 3억원 이상일 것
충족

미상환액면총액
미상환액면총액이 3억원 이상일 것
충족

통일규격채권
당해 채무증권이 통일규격채권일 것
충족

본 사채는 한국거래소의 채무증권의 신규상장심사요건을 충족하고 있는 바, 한국거래소의 상장심사를 통과할 것으로 판단하고 있으며, 환금성 위험은 미약한 것으로 판단하고 있습니다. 그러나 최근 급변하고 있는 채권시장의 변동성에 의해 채권투자자는 예측하지 못한 시장금리 상승에 따른 채권가격 하락으로 평가손실을 입는 등 시장위험에 노출될 가능성이 있으며, 시장충격 등으로 채권거래가 급격하게 위축되는 경우 본 사채의 매매가 원활하게 이루어지지 않아 환금성에 제약을 받을 수 있으므로, 투자자께서는 이 점 유의하여 투자에 임하시기 바랍니다.

한편, 본 사채는 '주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률'에 따라 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록하므로 실물 채권을 발행 또는 등록필증을 교부하지 아니합니다. 

[3-나.

원리금 상환·지급 불이행 위험
]

나. 본 사채는 예금자보호법의 적용대상이 아니며, 금융기관 등이 보증한 것이 아니므로 원리금 상환 책임은 당사에게 있으며, 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로
원리금 상환·지급 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속
됩니다. 투자자들께서는 이러한 점을 주의하시기 바랍니다.

본 사채는 금융기관이 보증하거나 예금자보호법의 적용대상이 아니므로 원리금상환책임은 전적으로 당사에 있으며, 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다. 당사가 본 사채의 발행과 관련하여 DB금융투자(주)와 맺은 사채관리계약과 관련하여 담보권설정 등의 제한, 자산의 처분제한 등의 의무조항을 위반한 경우 본 사채의 사채권자 및 주관회사는 사채권자집회의 결의에 따라 당사에 대해 서면통지를 함으로써 당사가 본 사채에 대한 기한의 이익을 상실함을 선언할 수 있습니다. 기타 자세한 사항은 사채관리계약서를 참고하시기 바랍니다.

[3-다.

공모일정 변경 가능성 및 효력발생 관련 사항
]

다. 본 증권신고서 상의
공모일정은 확정된 것이 아니며, 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생 시 변경될 수
있습니다. 또한 증권신고서 제출 이후 금융감독원 공시심사과정에서 정정사유 발생 등으로 증권신고서의 내용이 수정될 수 있습니다. 이에 따라 투자자 여러분께서는 최종 증권신고서 및 투자설명서의 내용을 참고하시어 투자를 결정하시기 바랍니다.

본 신고서는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제120조 제1항 규정에 의해 효력이 발생하며, 제120조 제3항에 규정된 바와 같이 이 신고서의 효력 발생은 신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다. 

또한, 본 증권신고서상의 공모일정은 예정된 일정일 뿐 확정된 것이 아닙니다. 향후 금융감독원의 공시심사과정에서 정정사유가 발생할 수 있으며, 경우에 따라서는 증권신고서의 효력발생일에 영향을 미칠 수 있습니다. 효력발생일이 변경될 경우 공모일정에 변경사항이 발생될 수 있다는 점 투자의사 결정시 유의하시기 바랍니다

[3-라.

예측 진술된 기재사항의 변동 가능성 및 전자공시사항 참조
]

라. 당사는 상기에 기술된 투자위험요소 외에도 전반적으로 불안정한 경제 상황 등에 의하여 직접적 또는 간접적으로 영향을 받을 수 있습니다. 당사의 재무제표는 당사의 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 경제상황에 대한 경영자의 현재까지의 평가를 반영하고 있으나 그 실제결과는 현재 시점에서의 평가와는 상당히 다를 수 있는 만큼, 투자자 여러분께서는 당사의 전자공시사항 등을 참고하여 주시기 바랍니다.

당사는 상기에 기술된 투자위험요소 이외에도 전반적으로 불안정한 경제 상황 등에 의하여 직접적으로 또는 간접적으로 영향을 받을 수 있습니다. 당사의 재무제표는 당사의 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 경제상황에 대한 현재까지의 평가를 반영하고 있으나 그 실제 결과는 현재 시점에서의 평가와는 상당히 다를 수 있는 만큼, 투자자께서는 이 점 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다. 본 증권신고서는 향후 사건에 대한 현재 시점에서의 예상을 담은 미래예측진술을 포함하고 있으며 미래예측진술은 실제로는 상이한 결과를 초래할 수 있는 특정 요인 및 불확실성에 따라 달라질 수 있습니다.

또한, 당사의 사업보고서, 분기보고서 및 반기보고서 등의 정기 공시사항과 수시 공시사항 등은 금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에 공시되어 있습니다. 투자자 여러분께서는 의사결정에 앞서 참고하여 주시기 바랍니다.

Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

금번 대림산업(주) 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채의 인수인이자 공동대표주관회사인 KB증권(주) 및 NH투자증권(주)(이하 "공동대표주관회사")는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제119조 제1항 및 제125조에 따라 본 공모에 따른 평가의견을 기재합니다.

본 장에 기재된 분석의견은 공동대표주관회사가 기업실사 과정을 통해 발행회사로부터 제공받은 정보 및 자료에 기초한 합리적, 주관적 판단일 뿐이므로, 이로 인해 공동대표주관회사가 투자자에게 본건 공모에의 투자 여부에 관한 경영 또는 재무상의 조언 또는 자문을 제공하는 것은 아니며, 공동대표주관회사는 이러한 분석의견의 제시로 인하여 예비투자설명서, 투자설명서 또는 증권신고서 기재 내용의 진실성, 정확성에 관하여 원칙적으로 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률'상의 책임을 부담하는 것은 아니라는 점에 유의하시기 바랍니다.

다만, 공동대표주관회사가 상당한 주의 의무를 하지 아니하여 증권신고서 및 투자설명서(예비투자설명서 및 간이투자설명서 포함)의 공동대표주관회사의 분석의견의 기재사항 중 중요사항에 관하여 거짓의 기재 또는 표시가 있거나 중요사항이 기재 또는 표시되지 아니함으로써 증권의 취득자가 손해를 입은 것으로 인정되는 경우에는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제125조에 따라 손해배상책임을 부담할 가능성도 있음을 참고하시기 바랍니다.

기업실사 참여기관, 기타 전문가 등이 상당한 주의 의무를 하지 아니하여 본인의 평가의견 기재 등과 관련하여 증권신고서 및 투자설명서(예비투자설명서 및 간이투자설명서 포함)의 기재사항(일정한 경우 첨부서류 포함)의 중요사항에 관하여 거짓의 기재 또는 표시가 있거나 중요사항이 기재 또는 표시되지 아니함으로써 증권의 취득자가 손해를 입은 것으로 인정되는 경우에는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제125조에 따라 손해배상책임을 부담할 가능성이 있음을 참고하시기 바랍니다. 

또한 본 평가의견에 기재된 공동대표주관회사의 분석의견 중에는 예측정보가 포함되어 있습니다. 그러나 예측정보에 대한 실제 결과는 여러가지 요소들의 영향에 따라 최초에 예측했던 것과 다를 수 있다는 점에 유의하시기 바랍니다.

1. 평가기관

구 분
증 권 회 사 (분 석 기 관)

회 사 명
고 유 번 호

공동대표주관회사
KB증권(주)
00164876

공동대표주관회사
NH투자증권(주)
00120182

2. 평가의 개요

공동대표주관회사인 KB증권(주) 및 NH투자증권(주)는『자본시장과금융투자업에관한법률』제71조 및 동법시행령 제68조에 의거 공정한 거래질서 확립과 투자자 보호를 위해 다수인을 상대로한 모집ㆍ매출 등에 관여하는 인수회사로서, 발행인이 제출하는 증권신고서 등에 허위의 기재나 중요한 사항의 누락을 방지하는데 필요한 적절한 주의를 기울였습니다. 공동대표주관회사인 KB증권(주) 및 NH투자증권(주)는 인수 또는 모집ㆍ매출의 주선업무를 수행함에 있어 적절한 주의 의무를 다하기 위해 금융감독원이 제정한『금융투자회사의 기업실사(DueDiligence) 모범규준』(이하 '모범규준')의 내용을 회사 내부 규정에 반영하여 2012년2월 1일부터 제출되는 지분증권, 채무증권 증권신고서를 대상(자산유동화증권 등 제외)으로 기업실사를 의무적으로 수행하도록 규정하고 있습니다.

다만, '모범규준' 제3조 제5항에 따르면 금융투자회사의 이사회나 리스크관리위원회의 의사결정을 거쳐 '모범규준'의 내용(실사수준)을 생략하거나 강화 또는 완화 적용할 수 있도록 허용하였는 바, 공동대표주관회사인 KB증권(주) 및 NH투자증권(주)는 채무증권의 인수 또는 모집ㆍ매출의 주선업무를 수행함에 있어서 채권의 특성 및 발행회사의 일정요건 충족여부 등에 따라 회사 내부의 의사결정을 거쳐 기업실사 수준을 완화하여 적용할 수 있도록 규정하고 있습니다. 본 채무증권은 공동대표주관회사인 KB증권(주) 및 NH투자증권(주)의 채무증권 등에 관한 인수업무지침상의 기업실사 수준 완화대상기업 요건을 충족하고 있으며, 이에 발행회사의 우량한 재무구조 및실적 등을 고려하여 내부적으로 마련한 기업실사 방법 및 절차에 따라 기업실사 업무를 수행하였습니다.

한편, 공동대표주관회사인 KB증권(주) 및 NH투자증권(주)는 기업실사 업무를 수행함에 있어 동사의 가장 최근 결산일 기준 재무수치를 검토하였으나, 일부 항목의 경우는 직전 결산일 기준 재무수치를 확인한 내용도 있습니다. 투자자 여러분께서는 이러한 부분을 충분히 고려하셔서 투자의사결정에 참고하시기 바랍니다.

3. 기업실사 이행상황

(1) 기업실사 참여자
[발행회사]

소속기관
부서
성명
직책
담당업무

대림산업(주)
재경부문 자금팀
이영휘
팀장
자금조달 업무

대림산업(주)
재경부문 자금팀
오정재
부장
자금조달 업무

대림산업(주)
재경부문 자금팀
김현수
차장
자금조달 업무

대림산업(주)
재경부문 자금팀
변현준
사원
자금조달 업무

대림산업(주)
재경부문 재무팀
박승원
팀장
자금조달 업무

대림산업(주)
재경부문 재무팀
염우선
과장
자금조달 업무

[공동대표주관회사 실사 참여자]

소속기관
부서
성명
직책
실사업무분장
주요경력

KB증권
기업금융부
조경휘
부장
기업실사 총괄
기업금융업무 19년

KB증권
기업금융부
박병옥
팀장
기업실사 책임자
기업금융업무 15년

KB증권
기업금융부
이재윤
주임
기업실사 실무
기업금융업무 3년

NH투자증권(주)
Strategy Industry부
홍국일
이사
기업실사 총괄
기업금융업무 등 13년

NH투자증권(주)
Strategy Industry부
공준호
차장
기업실사 책임
기업금융업무 등 11년

NH투자증권(주)
Strategy Industry부
양재혁
주임
기업실사 실무
기업금융업무 등 3년

(2) 기업실사 일정 및 실사 내용

일시
장소
실사 내용

2020.04.29
대림산업(주)
- 실사 방식 및 일정 협의
- 필요 자료 목록 작성 및 요청

2020.05.14
- 기업실사관련 인터뷰 및 주요 서류(사규, 정관 등) 확인

2020.04.29
~
2020.05.18
대림산업(주)
KB증권(주)
NH투자증권(주)
- 동사 사업 설명 브리핑
- 관련 Q&A
- 동사 공시서류 검토
- 사업 관련 자료 검토
- 유사업종 자료 검토
- 동사로 부터 수령한 자료 검증(사규, 정관, 내부자료 등)
- 주요 경영진 관련 사항 확인
- 사업 관련 실사
- 재무관련 위험 검토
- 소송 및 분쟁내역 검토
- 실사 추가 내역 문의 및 확인
- 공시서류 작성 정리
- 실사이행결과보고서 자료 정리 
- 발행 관련 제반 계약서 최종 확인

(3) 실사 세부내용 및 검토자료 내역 - 동 증권신고서의 첨부되어 있는 "기업실사보고서"를 참조하시기 바랍니다.

4. 종합의견

가. 동사는 다각화된 사업 포트폴리오와 토목, 주택, 화공플랜트 등에서 우수한 사업 경쟁력을 갖춘 2019년 시공능력평가 순위 3위의 대형건설사입니다. 

나. 동사는 토목, 건축, 플랜트 등의 종합건설업을 영위하는 건설사업부와 석유화학제품을 생산하는 석유화학사업부로 구성되어 있습니다. 건설사업부가 영위하는 사업은 주요 공사형태 및 용역 제공방식에 따라 사업을 토목, 건축, 플랜트 등으로 구분할 수 있으며, 석유화학사업부는 석유화학제품을 생산하는 화합물질 및 화학제품 제조업으로 PB, PE, FILM 등을 생산하고 있습니다. 2020년 1분기말 연결기준 사업부문별 매출액 비중은 건설부문

83.1%,
제조부문에 포함된 석유화학사업부문
10.2%이며, 사업부문별 매출현황은 아래와 같습니다.

[사업부문별 매출액 및 비중]

(단위 : 백만원, %)

구 분
회사
주요 제품 및 서비스
2020년 1분기
2019년

금액
비율
금액
비율

건설
부문
토목공사
국내

대림산업㈜,

㈜삼호
, 고려개발㈜, 대림씨엔에스㈜

토목공사 건설용역, 

철구조물 제작/설치용역

316,531
12.5
1,236,578
12.6

해외

대림산업㈜,
DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.

61,070
2.4
408,576
4.1

소계
377,601
14.9
1,645,154
16.7

주택공사

국내

대림산업㈜,
㈜삼호, 고려개발㈜

주택공사 건설용역,
부동산 관련서비스

1,406,952
55.2
5,378,447
54.6

해외

대림산업㈜, Daelim USA, Inc.

4,338
0.2
2,845
-

소계
1,411,290
55.4
5,381,292
54.6

플랜트공사
국내
대림산업㈜
플랜트공사 건설용역
160,183
6.3
421,373
4.3

해외
대림산업㈜, Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd, 
PT. Daelim Utama Construction,
달림(남경)건설관리유한공사
166,785
6.5
543,653
5.5

소계
326,968
12.8
965,026
9.8

계
2,115,859
83.1
7,991,472
81.1

제조
부문
석유화학제품
내수
대림산업㈜
석유화학 화합물질 및 제품
121,949
4.8
533,778
5.4

수출
대림산업㈜
138,142
5.4
581,281
5.9

소계
260,091
10.2
1,115,059
11.3

모터사이클/
자동차부품
내수

대림자동차공업㈜, 대림오토바이
㈜

모터사이클, 자동차 부품
31,939
1.3
151,849
1.5

수출

대림자동차공업㈜, 대림오토바이

㈜

46,499
1.8
215,732
2.3

소계
78,438
3.1
367,581
3.8

콘크리트제품
국내
대림씨엔에스㈜
콘크리트 파일 제품
23,445
0.9
80,819
0.8

소계
23,445
0.9
80,819
0.8

계
361,974
14.2
1,563,459
15.9

에너지
 부문
IPP 지분투자,
기타발전업 등
내수

대림에너지㈜, 포승그린파워㈜

경영 컨설팅업
(발전소 등 개발),

신재생에너지 등

28,042
1.1
77,120
0.8

수출
대림에너지㈜, 포승그린파워㈜
6,145
0.2
25,299
0.3

계
34,187
1.3
102,419
1.1

기타
부문
관광/레저
부동산임대 등
국내

글래드호텔앤리조트㈜, 에이플러스디㈜, 송도파워㈜,

청진이삼자산관리㈜,
청진이삼프로젝트㈜
, ㈜삼호

객실/골프장 등, 
리조트 객실,

오피스텔/상가 등

27,827
1.1
161,335
1.6

계
27,827
1.1
161,335
1.6

공통 (미배분)
부동산 임대업 등
7,094
0.3
32,507
0.3

단순 합계
2,546,941
100.0
9,851,192
100.0

연결 조정
(37,566)
(1.5)
-151,113
-1.5

연결 합계
2,509,375
98.5
9,700,079
98.5

자료: 동사 2020년 분기보고서

건설부문은 주택 및 토목, 화공플랜트 등에서 우수한 수주경쟁력을 갖추고 있으며, 제조부문에서도 석유화학 관계사인 여천NCC를 통해 안정적으로 원재료(기초유분)를 공급받는 가운데 수급과 마진이 안정적인 폴리부텐(PB) 제품을 제조하고 있어 매출기반이 양호하다고 판단됩니다.

다. 동사의 주력 사업인 건설부문의 경우
수주를 받은 후 일정기간에 걸쳐 공사가 진행되기 때문에, 수주잔액을 통해 향후 매출을 예상할 수

있
습니다. 동사는 주택경기 호황으로 인해 국내건설 수주가 큰 폭으로 증가하면서 양호한 신규수주 실적을 거두어 왔으며, 2020년 1분기말 별도 기준 15조 9,428억원의 수주 잔고를 기록하여 매출 규모 대비 풍부한 수준의 수주 금액을 확보 중인 것으로 판단됩니다. 그럼에도 불구하고 국내외 불안요인으로 인해 신규수주 둔화가능성이 존재합니다. 국내 민간주택부문의 경우 과잉공급 우려와 이에 대한 정부의 규제 조치 등으로 향후 수주전망이 밝지 못하며 또한, 과거 대비 상대적 저유가 및 글로벌 경기 둔화의 영향으로 주요 발주처인 중동산유국의 발주물량이 축소되는 등 부정적인 수주환경이 지속되면서 해외 수주부진은 당분간 이어질 가능성이 높다고 판단됩니다. 특히 최근 COVID-19 팬더믹(전세계적 유행)으로 인해 당분간 국내외 경기 침체가 지속될 것으로 예상되며, 건설 경기 및 수주 환경에도 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 유의할 필요가 있는 것으로 판단됩니다. 동사의 신규수주 및 수주잔고 현황은 아래와 같습니다.

[신규수주 및 수주잔고 현황]

(단위: 백만원)

구분
2020년 1분기
2019년 1분기
2019년
2018년
2017년
2016년

토목
신규수주
36,307
860,200
1,130,944
347,034
649,748
186,275

수주잔고
2,746,945
3,287,845
2,892,369
2,623,741
3,030,034
3,107,780

건축
신규수주
785,381
958,166
3,014,320
3,543,182
2,210,012
5,439,519

수주잔고
11,336,305
12,529,841
11,488,325
12,634,556
14,372,097
18,604,722

플랜트
신규수주
10,204
332,046
1,102,280
374,777
345,785
87,224

수주잔고
897,872
600,586
1,047,736
372,843
775,483
1,876,386

기타(지원)
신규수주
-
-
-
-
-
-

수주잔고
-
-
-
-
-
-

기타(해외도급)
신규수주
212,230
102,700
132,782
(1,635,219)
1,219,055
(104,909)

수주잔고
961,644
1,326,254
889,947
1,348,320
3,813,012
3,935,975

합계
신규수주
1,044,122
2,253,112
5,380,326
2,629,774
4,424,600
5,608,109

수주잔고
15,942,766
17,744,526
16,318,377
16,979,460
21,990,626
27,524,863

자료: 동사 제시자료(별도재무제표 기준)
주) 신규수주금액은 계약금액 변동분은 포함하지 않음

라.

2020년 1분기말 연결
실체의 건설부문 계약자산(미청구공사) 규모는 약 1조 1,550억원으로 2018년말(약 7,166억원), 2019년말(1조 898억원) 대비 각각 61.1%, 59.8
% 가량 증가하였습니다. 이
는 연결기준 총자산의 약 8.2%에 해당하는 수준입니다.
한편, 2020년 1분기말 기준 수주 규모가 2019년도 연결기준 매출액의 5% 이상인 총 14건
중 계약자산(미청구공사)이 발생한 건수는 6건으로, 해당 계약들의 계약자산(미청구공사) 총액은 연결실체 계약자산(미청구공사)의 약 7.3%에 해당하는 858억원입니다.

2020년 1분기말
기준
연결실체의 진행중인 건설계약과 관련한
누적공사손익, 계약자산(미청구공사) 및 계약부채(초과청구공사) 등의 내역은 다음과 같습니다. 다만, 준공 이후에도 계약조건에 따라 계약자산, 회수보류액 등의 잔액이 남아 있는 건설계약은 아래 내역에 포함하였습니다.

[연결실체 부문별 계약자산(미청구공사) 등 현황]

(2020년 1분기말 기준)
(단위 : 백만원)

구 분
누적공사수익
누적공사원가
누적공사이익
계약자산(주1)
계약부채(주2)
공사손실
 충당부채
회수보류액

토목
6,665,606
6,151,121
514,485
201,592
412,522
24,777
30,479

주택
7,011,370
5,859,703
1,151,667
900,883
406,374
-
318

플랜트
7,830,432
7,686,788
143,644
52,583
321,509
43,133
213,563

합 계
21,507,408
19,697,612
1,809,796
1,155,058
1,140,405
67,910
244,360

(주1) 당분기 중 발생한 계약자산의 기대신용손실의 변동은 아래와 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
기초잔액
집합평가
손상차손
기말잔액

계약자산
7,469
2,547
-
10,016

(주2) 이월된 계약부채 잔액 중 당분기에 건설계약 수익 300,585백만원을 인식했습니다.

참고로, 연결실체 및 동사가 진행중인 사업부문에 대하여, 기본도급액이 직전사업연도 매출액의 5% 이상에 해당하는 수
주 상황은 다음과 같습니다.

[도급액이 직전사업연도 연결 매출액의 5% 이상인 현장
]

(단위 : 백만원)

프로젝트명(주1)
계약일
계약상 완성
기한(주2)
진행율
계약자산
매출채권

총액
손실충당금
(주3)
총액
손실충당금
(주3)

e편한세상 금빛 그랑메종
2014-09-26
2022-09-30
11.12%
21,880
-
-
-

e편한세상 북항마린
2018-03-13
2023-02-28
6.40%
1,221
-
12,650
-

S-OIL RUC Project
2015-07-03
2020-06-30
99.18%
-
-
-
-

현대케미칼 HPC Project PKG-3
2019-11-05
2021-06-30
19.89%
-
-
17
-

아크로 서울포레스트
2017-07-20
2020-12-22
54.72%
11,813
-
-
-

브루나이 Temburong CC2
2015-02-04
2020-04-30
97.96%
-
-
16,721
-

싱가폴 TTP1
2015-02-13
2020-12-27
97.57%
3,839
-
546
-

베트남 Thai Binh2 PP
2012-05-22
2020-04-08
87.39%
-
-
48,918
-

사우디 Elastomers
2012-07-01
2020-06-30
99.80%
-
-
-
-

오만 SRIP
2013-11-25
2020-09-30
97.59%
-
-
-
-

쿠웨이트 KNPC SHFP
2013-05-28
2020-06-30
96.28%
44,788
-
49,794
-

필리핀 SBPL 500MW CFPP
2014-10-08
2020-01-31
100.00%
-
-
420
-

사우디아라비아 Maaden Ammonia III Project
2018-10-22
2022-03-31
32.27%
-
-
35,578
-

사우디아라비아 DSA Elastomers
2012-07-01
2020-06-30
99.41%
2,270
-
22
-

자료: 동사 2020년 1분기 보고서(연결기준)

(주1) 주요 프로젝트는 해당 프로젝트별 추정총계약수익금액이 직전회계연도 총매출액의 5% 이상인 프로젝트이며 비공개계약은 존재하지 않습니다.

(주2) 프로젝트별 계약상 공사기한 또는 예정 공사기한입니다.

(주3) 당분기말 프로젝트별 채권에 대한 개별손상금액은 없으며 집합평가시 발생한 부문별 손상금액은 제외하였습니다.

상기 내역 중 계약자산(미청구공사) 금액이 발생한 프로젝트들의 경우 현재 원활하게 현장이 진행 중으로, 기성청구 스케줄 등으로 수주회사인 동사와 발주처의 기성 인정 시점의 차에 기인한 것이기에 동사의 수익성 및 재무제표에 미칠 영향은 제한적일 것으로 판단됩니다.

그러나, 계약자산(미청구공사)은 발주처와 건설사간 진행률에 대한 이견을 통해 발생한다는 점에서 본질적으로 불확실성이 내재되어 있으므로, 향후 계약자산(미청구공사)이 급증하거나 계약자산(미청구공사) 계상 사업장에서 부실이 발생할 경우 동사의 수익성 및 재무안정성 등에 부정적인 영향을 미칠 수 있으

므
로
유
의
할 필요가 있습니다.

마.

2020년 1분기말 현재 연결실체의 총차입금 규모는
2019년말 대비
3,582억원 증가한 2조 9,448억원이며,
현금성 자산 등(단기금융상품 포함)을 고려한 순차입금은

2019년말
대비
920억원 증가한
-529억원
입니다.
차입금의존도는 2017년 23.5%에서 2018년 20.7%로 줄어들었으며, 2019년말 기준 19.2%까지 하락하며 감소추세를 유지하다 2020년 1분기말 기준 20.8%로 전년말 대비 소폭 상승하였습니다. 연결실체의 재무안정성 추이는 아래와 같습니다.

[재무안정성 추이]

[연결기준]
(단위: 백만원, %)

구분
2020년 1분기
2019년
2018년
2017년

자산 총계
14,145,138
13,445,224
12,833,717
13,402,455

현금성자산 등
2,997,761
2,731,601
2,507,100
2,063,772

부채 총계
7,252,236
6,708,517
6,783,473
7,708,148

차입금(단기)
659,198
637,522
813,783
957,950

차입금(장기)
2,285,626
1,949,060
1,845,593
2,196,555

총 차입금
2,944,824
2,586,582
2,659,376
3,154,505

순 차입금
-52,937
-145,019
152,276
1,090,733

자본 총계
6,892,902
6,736,707
6,050,244
5,694,306

유동비율
157.3
157.8
140.5
137.2

차입금의존도
20.8
19.2
20.7
23.5

부채비율
105.2
99.6
112.1
135.4

자료: 동사 2020년 1분기 보고서(연결기준)
주1) 현금성자산 등= 현금및현금성자산 + 단기금융상품

주2) 순 차입금은 총 차입금에서 현금성자산 등을 차감한 금액
주3) 차입금(단기)는 단기차입금과 유동성사채의 합계액
주4) 차입금(장기)는 장기차입금과 사채의 합계액

한
편
2020년 1분기말 기준 동사 및 연결대상 종속회사의 PF 지급보증 잔액은 5,420억원으로
동사의 총 자산 규모 및 현금성자산 수준에 비하여 재무적 영향은 제한적인 수준입니다.
연결실체의 순차입금 및 PF지급보증 등을 포함한 재무위험 노출 규모는 건설업 경쟁업체 대비 양호한 수준이나 향후 시장 상황에 따라 위험으로
작용할 수도 있으므로 유의할 필요가 있습니다.

바. 위와 같은 제반사항 및 이용가능한 정보를 고려할 때 금번 발행되는 동사의 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채의 원리금 상환은 무난할 것으로 사료되나, 국내외 거시경제 변수변화로 상환에 대한 확실성이 저하될 수 있습니다. 이번 발행과 관련하여 한국신용평가(주) 및 한국기업평가(주)에서 평정한 동사의 회사채 평정등급은 AA- 등급입니다. 투자자께서는 상기 검토결과는 물론, 동 증권신고서 및 (예비)투자설명서에 기재된 동사의 회사 전반에 걸친 현황 및 재무상의 위험과 산업 및 영업상의 위험요소를 투자 의사결정 시 고려하시기 바랍니다.

공동대표주관회사 KB증권 주식회사

대표이사 김 성 현

공동대표주관회사 NH투자증권 주식회사

대표이사 정 영 채

Ⅴ. 자금의 사용목적

2_자금의사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

[제264-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
120,000,000,000

발 행 제 비 용(2)

334,811,600

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
119,665,188,400

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다

[제264-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
80,000,000,000

발 행 제 비 용(2)

226,920,000

순 수 입 금 [ (1) - (2) ]
79,773,080,000

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다

나. 발행제비용의 내역

[제264-1회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
84,000,000

전자등록총액 금
1,200억원×0.07%

인수수수료
180,000,000

전자등록총액 금
1,200억원 x 0.15%

사채관리수수료(수탁수수료)
2,500,000

정액 지급

신용평가수수료
66,000,000
한국신용평가, 한국기업평가 (VAT 별도)

기타 비용
상장수수료
1,500,000

1,000억원 이상 2,000억원 미만

상장연부과금
291,600

1년당 100,000원(500,000원 한도)

표준코드수수료
20,000
건당 2만원

등록수수료
500,000
전자등록총액의 1/100,000원(최대 50만원)

합 계
334,811,600
-

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

[제264-2회]
(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
56,000,000

전자등록총액 금
800억원×0.07%

인수수수료
120,000,000

전자등록총액 금
800억원 x 0.15%

사채관리수수료(수탁수수료)
2,500,000

정액 지급

신용평가수수료
46,000,000
한국신용평가, 한국기업평가 (VAT 별도)

기타 비용
상장수수료
1,400,000
500억원 이상 1,000억원 미만

상장연부과금
500,000

1년당 100,000원(500,000원 한도)

표준코드수수료
20,000
건당 2만원

등록수수료
500,000
전자등록총액의 1/100,000원(최대 50만원)

합 계
226,920,000
-

주) 상기 발행제비용은 회사의 자체자금으로 충당할 예정입니다.

2. 자금의 사용목적

가. 자금의 사용목적

회차 :
264-1
(기준일 :
2020년 05월 18일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

-
-
50,000,000,000
70,000,000,000
-
-
120,000,000,000

2_자금의사용목적

자금의 사용목적

회차 :
264-2
(기준일 :
2020년 05월 18일
)
(단위 : 원)

시설자금
영업양수
자금
운영자금
채무상환
자금
타법인증권
취득자금
기타
계

-
-
4,000,000,000
76,000,000,000
-
-
80,000,000,000

나. 자금의 세부 사용내역 

금번 당사가 발행하는 제264-1회 및 제264-2회 무보증사채 발행자금
2,000억원
은 제258-1회 무보증사채의 차환자금
및 운영자금
으로 사용될 예정입니다. 세부 내역은 아래와 같습니다.

[차환자금 세부 내역]

구분
권면총액(원)
이자율(%)
발행일
만기일
비고

제258-1회 무보증사채
146,000,000,000
2.947
2017.06.02
2020.06.02
-

주) 상기 자금사용예정 시기까지 금번 회사채 발행을 통한 자금조달 금액은 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

[운영자금 세부 내역]

구분
금액(백만원)
사용예정일
비고

지급어음 결제
54,000,000,000
2020.06.01~2020.06.29
우리은행

주) 상기 자금사용예정 시기까지 금번 회사채 발행을 통한 자금조달 금액은 안정성이 높은 금융상품을 통해 운용할 예정입니다.

Ⅵ. 그 밖에 투자자보호를 위해 필요한 사항

1. 시장조성 등

해당사항 없습니다.

2. 이자보상비율

이자보상비율은 기업의 이자부담 능력을 판단하는 지표로, 이자보상비율이 1배가 넘으면 회사가 이자비용을 부담하고도 수익이 난다는 의미이고, 이자보상배율이 1배 미만일 경우에는 영업활동을 통해 창출한 이익으로 이자비용조차 지불할 수 없다는 것을 의미합니다. 당사 및 연결대상 종속회사는 해외 플랜트 부문의 비중 축소, 국내 주택경기 회복 및 유화제품의 스프레드 확대 등 개선된 업황으로 연결실체의 이자보상비율은 2017년 말 기준 5.2배, 2018년말 기준 7.2배를 기록하였습니다. 국내 건설부문의 우수한 영업실적 2019년~2020년 1분기간 지속됨에 따라 2019년말 이자보상비율은 각각 11.1배, 2020년 1분기말 12.0배로 지표 개선세가 최근 3개년간 지속되는 추세입니다. 그러나 이같은 수준의 이자보상비율이 본 채권의 원리금 지급을 보장하는 것은 아닙니다.

(단위: 백만원, 배)

항 목
2020년 1분기말
2019년 1분기말
2019년
2018년
2017년

영업이익(A)
290,180
240,888
1,130,120
845,358
545,899

이자비용(B)
24,117
25,928
101,776
117,766
104,232

이자보상비율(A/B)
12.0
9.3
11.1
7.2
5.2

자료 : 당사 공시서류(연결 기준)
주) 괄호 표시된 숫자는 부(-)의 수치

3. 미상환 채무증권의 현황

가. 미상환 사채 내역

[기준일: 2020년 05월 15일]

(단위 : 억원)

발행회사
증권종류
발행방법
발행일자
만기일
권면(전자등록)
총액
이자율
상환
여부

대림산업
회사채
공모
2017.06.02
2020.06.02
146,000
2.947%
미상환

대림산업
회사채
공모
2017.06.02
2022.06.02
54,000
3.519%
미상환

대림산업
회사채
공모
2017.09.15
2020.09.15
162,000
2.766%
미상환

대림산업
회사채
공모
2017.09.15
2022.09.15
31,000
3.242%
미상환

대림산업
회사채
공모
2018.04.06
2021.04.06
240,000
3.042%
미상환

대림산업
회사채
공모
2018.04.06
2023.04.06
60,000
3.366%
미상환

대림산업
회사채
사모
2018.05.30
2021.05.30
30,000
2.796%
미상환

대림산업
회사채
공모
2019.10.04
2022.10.04
150,000
1.718%
미상환

대림산업
회사채
공모
2019.10.04
2024.10.04
150,000
1.935%
미상환

고려개발
회사채
사모
2010.12.14
2022.12.31
9,951
3.000%
미상환

고려개발
회사채
사모
2011.03.29
2022.12.31
13,267
3.000%
미상환

고려개발
회사채
공모
2011.07.04
2022.12.31
16,584
3.000%
미상환

대림에너지
회사채
사모
2018.04.30
2021.04.30
50,000
3M CD 
+ 3.10%
미상환

대림에너지
회사채
공모
2019.06.05
2022.06.03
100,000
2.277%
미상환

합 계
-
-
-
-
1,212,802
-
-

나. 미상환 기업어음

[별도 기준]

[2020년 05월 15일] 기준
(단위 : 억원)

기초잔액(A)
기말잔액(B)
증감(B-A)
증감원인

-
1,200
1,200
운영자금

주) 기초잔액은 2019년 12월 31일 발행잔액을 기재하였으며, 기말잔액은 본 신고서 
 제출일 전일(2020년 05월 15일)의 발행잔액을 기재하였습니다.

[연결 기준]

[2020년 05월 15일] 기준
(단위 : 억원)

기초잔액(A)
기말잔액(B)
증감(B-A)
증감원인

-
1,200
1,200
운영자금

주) 기초잔액은 2019년 12월 31일 발행잔액을 기재하였으며, 기말잔액은 본 신고서 
 제출일 전일(2020년 05월 15일)의 발행잔액을 기재하였습니다.

다. 미상환 전자단기사채 등

[2020년 05월 15일] 기준
(단위 : 억원)

발행한도
잔여한도
기말잔액(B)
증감(B-A)
기초잔액(A)

-
-
-
-
-

주) 기초잔액은 2019년 12월 31일 발행잔액을 기재하였으며, 기말잔액은 본 신고서 
 제출일 전일(2020년 05월 15일)의 발행잔액을 기재하였습니다.

4. 신용평가회사의 신용평가에 관한 사항

가. 신용평가회사 

신용평가회사명
고유번호
평 가 일
회 차
등 급

한국신용평가(주)
00299631
2020.05.13
제264-1회
제264-2회
AA-

한국기업평가(주)
00156956
2020.05.14

당사의 제 264-1회 및 제 264-2회 무보증사채를 발행하기 위하여 2개 신용평가회사 등급평정의 주요 내용은 다음과 같습니다. 

신용평가회사명
주요 내용

한국신용평가(주)
-주택부문의 우수한 사업경쟁력과 경기 대응 능력
- 다각화된 사업기반과 보유 수주잔고에 기반한 사업안정성
- 주택부문 이익 확대, 플랜트 및 토목부문 안정화에 힘입은 실적 호조
- 원활한 현금흐름과 우수한 재무안정성

한국기업평가(주)
- 건설과 유화부문으로 이원화된 사업구조를 바탕으로 사업안정성 우수
- 개선된 수익성 및 재무구조 지속
- 현 수준의 재무안정성 유지 전망

나. 평가의 개요

당사는 증권 인수업무에 관한 규정 제11조에 의거, 당사가 발행할 제 264-1회 및 제 264-2회 무보증사채에 대하여 각각 2개 평가회사에서 평가받은 신용등급을 사용하였습니다.

3개 신용평가회사의 회사채 등급평정은 회사채원리금이 약정대로 상환될 확실성의 정도를 전문성과 공정성을 갖춘 신용평가기관의 신용등급으로 평정, 공시함으로써 일반투자자에게 정확한 투자정보를 제공하는 업무입니다.

또한 이 업무는 회사채의 발행 및 유통에 기여하고자 하는 것으로 특정 회사채에 대한 투자를 추천하거나 회사채의 원리금 상환을 보증하는 것이 아니며, 해당 회사채의만기전이라도 발행기업의 사업여건 변화에 따라 회사채 원리금의 적기상환 확실성에영향이 있을 경우, 일반투자자 보호와 회사채의 원활한 유통을 위하여 즉시 신용평가등급을 변경 공시하고 있습니다.

다. 평가의 결과

- 본 신용평가등급은 제 264-1회 및 제 264-2회 무보증사채 발행을 위하여 받은 등급입니다.

평 정 사
평정등급
등급의 정의
등급전망
(Rating Outlook)

한국신용평가(주)
AA-

원리금 지급능력이 매우 우수하지만 AAA의 채권보다는 다소 열위임.

Stable(안정적)

한국기업평가(주)
AA-

원리금 지급확실성이 매우 높으며, 예측 가능한 장래의 환경변화에 영향을 받을 가능성이 낮다.

라. 정기평가 공시에 관한 사항

(1) 평가시기

당사는 신용평가회사로 하여금 만기상환일까지 매 사업년도 결산(정기주주총회 종료)후 본 사채에 대하여 정기평가를 실시하게 하고, 동 평가등급 및 의견을 공시하게 합니다. 

(2) 공시방법

한국신용평가㈜, 한국기업평가㈜는 상기 정기평가에 대한 내용을 각 신용평가회사의 홈페이지에 게시하여 공시합니다.

한국신용평가(주) : http://www.kisrating.com
한국기업평가(주) : http://www.rating.co.kr

5. 기타 투자의사결정에 필요한 사항

가. 본 사채는 주식·사채 등의 전자등록에 관한 법률에 의거 한국예탁결제원의 전자등록계좌부에 전자등록합니다.

나. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제120조 제3항에 의거 이 신고서의 효력 발생은 신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 정부가 본 증권의 가치를 보증 또는 승인하는 효력을 가지지 아니합니다.

다. 본 사채는 금융기관이 보증한 것이 아니므로 원리금지급은 대림산업(주)가 전적으로 책임을 지며 정부가 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 원리금 상환 불이행에 따른 투자위험은 투자자에게 귀속됩니다.

라. 현재까지의 재무상황 중 자본잠식 등의 수익성 악화 사실이나, 재고자산 급증 등의 안정성 악화 사실, 부도/연체/대지급 등 신용상태 악화 사실이 없으며, 기타 투자자가 투자의사를 결정함에 있어 유의하여야 할 중요한 사항으로서 신고서에 기재되어 있지 아니한 것이 없습니다.

마. 본 신고서 제출 이후 관계기관과 협의하여 신고서의 내용이 수정될 수 있으며, 경우에 따라 발행상의 일정에 차질이 발생할 수 있습니다.

바. 금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 사업보고서 및 분기, 반기보고서, 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자의사를 결정하시는 데 참조하시기 바랍니다.

제2부 발행인에 관한 사항

4_발행인에관한사항(참조방식에의한기재가아닌경우)

Ⅰ. 회사의 개요

1. 회사의 개요

1. 연결대상 종속회사 개황

(단위 : 백만원)

상호
설립일
주소
주요사업
최근사업연도말
자산총액
지배관계 근거
주요종속
회사 여부

고려개발㈜
1965.03.31
경기도 용인시 수지구 풍덕천로 112 501(풍덕천동, 하나프라자빌딩)
도로 건설업
613,423
종속회사
 실질지배력보유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

㈜삼호
1956.10.17
인천광역시 남동구 미래로 14 (구월동)
건축업 및 토목업
851,720
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

대림자동차공업㈜
1978.03.14
경상남도 창원시 성산구 공단로 602
자동차부품 제조
378,033
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

대림씨엔에스㈜
1965.12.31
서울시 중구 을지로5길 16
 (을지로2가,삼화타워 5층,6층)
콘크리트제품 제조업 및
 철구조물 제작/설치
336,931
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

글래드호텔앤리조트㈜
1977.06.24
제주도 제주시 노연로 80(연동)
호텔업
396,499
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

송도파워㈜
2008.07.16
서울시 종로구 종로1길 36
 (수송동, 대림빌딩 9층)
부동산임대업
44,466
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

에이플러스디㈜
2010.07.12
서울시 마포구 마포대로 92 (효성해링턴스퀘어A동 8층)
부동산개발 및 컨설팅
35,645
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

대림에너지㈜
2013.12.31
경기도 포천시 포천로 2797번길 17
경영컨설팅
 (발전소 등 개발)
645,705
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

포승그린파워㈜
2014.11.13
경기도 평택시 포승읍 평택항로 156번길 94
기타 발전업
263,247
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

청진이삼프로젝트㈜
2010.11.26
서울시 종로구 종로3길 17(청진동)
부동산임대업
764,359
종속회사
 실질지배력보유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

청진이삼자산관리㈜
2010.11.30
서울시 종로구 종로3길 17(청진동)
부동산 관련 서비스업
1,020
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

㈜대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사
2016.12.15
서울시 종로구 종로1길 36
 (수송동, 대림빌딩)
부동산개발 및 매매업
298
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

대림오토바이㈜
2018.01.01
경상남도 창원시 성산구 공단로 602
모터사이클 
제조/판매업
43,815
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

코람코전문투자형사모부동산제103호
2019.09.04
서울시 종로구 종로1, 15층(종로1가)
부동산개발업
15,478
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

코람코제102호전문투자형사모부동산투자유한회사
2019.09.04
서울시 종로구 종로1, 15층(종로1가)
부동산개발업
15,632
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사
2019.11.08
서울시 종로구 종로1길 36(수송동)
부동산개발업
300
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

영주에코파워㈜
2019.11.20
경상북도 영주시 대학로 201번길 8-20(가흥동)
에너지사업
29,847
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

코크레인에스피씨㈜
2020.03.10
경기도 포천시 창수면 포천로 2797번길 17
투자 및 경영기술지원컨설팅
-
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd
1976.08.10
P.O. Box 2346, Damman 31451, Saudi Arabia
산업플랜트 건설업
87,515
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

달림(남경) 건설관리 유한공사
2008.06.11
3707 Roon, No.1 New World Center Building, No.88 Zhujiang Road, Xuanwu District, Nanjing 210008, China
산업플랜트 건설업
671
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

PT. Daelim Utama Construction
1994.08.23
4th FLOOR, KOREA CENTER, JALAN GATOT SUBROTO, NO.58, JAKARTA Indonesia
산업플랜트 건설업
7,494
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

Daelim USA, INC.
2014.07.15
STE 355, 14701 SAINT MARYS LN, HOUSTON, TX 77079-2921
일반건축 건설업
5,042
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
2017.04.12
Gayrettepe Mah. Fahri Gizden Sok., No:3, Kat 6 601, Besiktas, Istanbul, Turkey
토목업
196,144
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

DAELIM CHEMICAL USA, INC.
2018.01.30
160 Greentree Drive, Suite 101, Dover, Delaware 19904
석유화학 
사업개발 투자
142,409
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

DAELIM CHEMICAL USA, LLC
2018.01.30
2800 Post Oak Blvd., Suite 3650, Houston, TX 77056
석유화학 
사업개발 투자
137,934
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

Daelim RUS LLC
2019.01.31
12 Presnenskaya Emb, Moscow, 123100, Russia
산업플랜트 건설업
109
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

DE NILES, LLC
2019.02.27
850 New Burton Rd., Ste. 201, Dover, County of Kent, Delaware
에너지사업
86,305
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당
 (직전연도 자산총액이 750억원
 이상인 종속기업)

Cariflex PTE.LTD.
2019.12.31
10 HOE CHIANG ROAD #04-07, KEPPEL TOWERS, Singapore
석유화학제품 유통업
-
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

Cariflex Netherlands B.V.
2012.08.14
Asterweg 19 A1, 1031HL Amsterdam, the Netherlands
석유화학제품
위탁연구개발
-
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

Cariflex Brazil Industria e Comercio de Produtos Petroquimico Ltda
2019.10.07
Avenida Roberto Simonsen, No. 1.040, Part, Recanto dos Passaros, 
 Paulinia, State of Sao Paulo, Brazil
석유화학제품 제조업
-
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

DE Cochrane SpA
2020.03.10
28F, Miraflores 222, Santiago, Chile
투자 및 경영기술지원컨설팅
-
종속회사
 의결권 과반수 소유
해당없음

1-1. 연결대상회사의 변동내용

구 분
자회사
사 유

신규
연결
Cariflex Netherlands B.V.
신규설립

Cariflex Brazil Industria e Comercio de Produtos Petroquimico Ltda
신규설립

DE Cochrane SpA
신규설립

코크레인에스피씨㈜
신규설립

연결
제외
-
-

-
-

2. 회사의 법적ㆍ상업적 명칭
당사의 명칭은 "대림산업주식회사"라 표기합니다. 또한 영문으로는 "Daelim Industrial Co., Ltd."라 표기합니다. 단, 약식으로 표기할 경우에는 "대림산업㈜" 또는 "DIC"라 표기합니다.

3. 설립일자 및 존속기간
당사는 1939년 10월 10일 "부림상회"라는 상호로 설립되었으며, 1947년 6월 28일 
"대림산업주식회사"로 상호 변경하여 법인으로 등기하였습니다. 또한 당사는 1976년2월 2일에 주식을 한국거래소에 상장하였습니다.

4. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지
- 주소 : 서울시 종로구 종로1길 36 대림빌딩
- 전화번호 : 02) 2011 - 7114
- 홈페이지 : http://www.daelim.co.kr

5. 중소기업 해당 여부

당사는 중소기업 기본법 제2조에 의한 중소기업에 해당되지 않습니다.

6. 주요 사업의 내용

당사는 2011년부터 도입된 K-IFRS에 따라 지배회사인 당사 및 지배회사의 연결대상기업(이하 "연결실체")에 포함된 회사들이 영위하는 사업부문을 건설부문, 제조부문, 에너지부문, 기타부문으로 구분하였습니다.
건설부문에는 당사 건설사업부, ㈜삼호, 고려개발㈜, 6개의 해외 현지법인(Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd.,달림(남경)건설관리 유한공사, PT. Daelim Utama Construction, Daelim USA, Inc., DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S., Daelim RUS LLC), 대림씨엔에스㈜ 스틸사업부가 있습니다. 
제조부문에는 당사 석유화학사업부, 대림자동차공업㈜, 대림오토바이㈜, 대림씨엔에스㈜ 파일사업부 및 PC사업부, Daelim Chemical USA, INC., Daelim Chemical USA, LLC., Cariflex PTE. LTD., Cariflex Netherlands BV, Cariflex Brazil Industria eComercio de Produtos Petroquimico Ltda가있으며, 에너지부문에는 대림에너지㈜,포승그린파워㈜, 영주에코파워㈜, DE NILES LLC, 코크레인에스피씨㈜가 있습니다. 상기 부문에 속하지 않는 기타부문에는 글래드호텔앤리조트㈜, 송도파워㈜, 에이플러스디㈜, 청진이삼자산관리㈜, 청진이삼프로젝트㈜, ㈜대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사, ㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사, 코람코전문투자형사모부동산제103호, 코람코제102호전문투자형사모부동산투자유한회사가 있습니다.

1) 2020년 당분기 현재 당사의 연결대상 종속기업은 총 31개입니다.

(기준일 :
2020.03.31
)

회사명
지분율(%)
비 고

㈜삼호
72.94
-

고려개발㈜
44.07
-

대림자동차공업㈜
59.02
-

대림씨엔에스㈜
50.81
-

글래드호텔앤리조트㈜
100.00
-

송도파워㈜
100.00
-

에이플러스디㈜
100.00
글래드호텔앤리조트㈜ 소유, 자본잠식

대림에너지㈜
70.00
-

청진이삼프로젝트㈜
48.46
-

청진이삼자산관리㈜
80.59
-

㈜대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사
100.00
-

대림오토바이㈜
59.02
-

코람코전문투자형사모부동산제103호
98.06
-

코람코제102호전문투자형사모부동산투자유한회사
99.35
코람코전문투자형사모부동산제103호소유

㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사
100.00
-

포승그린파워㈜
100.00
대림에너지㈜ 소유

영주에코파워㈜
100.00
대림에너지㈜ 소유

코크레인에스피씨㈜
100.00
대림에너지㈜ 소유

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
100.00
자본잠식

PT. Daelim Utama Construction
100.00
자본잠식

달림(남경) 건설관리 유한공사
100.00
-

Daelim USA Inc.
100.00
자본잠식

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
100.00
-

DAELIM CHEMICAL USA, INC.
100.00
-

DAELIM CHEMICAL USA LLC.
100.00
DAELIM CHEMICAL USA, INC. 소유

Daelim RUS LLC
100.00
-

DE NILES, LLC
100.00
대림에너지㈜ 소유

Cariflex PTE.LTD.
100.00
-

Cariflex Netherlands B.V.
100.00
Cariflex PTE.LTD. 소유

Cariflex Brazil Industria e Comercio de Produtos Petroquimico Ltda
100.00
Cariflex PTE.LTD. 소유

DE Cochrane SpA
100.00
코크레인에스피씨㈜. 소유

※
약정으로 인하여 포승그린파워㈜가 발행한 우선주를 부채로 분류하였으며 우선주 지분율을 제외한 100%로 지분율 표기

2) 지배, 종속관계에 대한 기타사항

구 분
대상회사
지분율
사유

지배기업 의결권이 과반수를 초과함에도 종속기업이 아닌 회사
에코술이홀㈜
100.00%
- SOC법인은 영업 및 재무활동에 대한 제한으로 투자회사가 지배력 행사 불가

밀머란에스피씨㈜
72.05%
- 만장일치 의결로 인한 공동기업에 해당

Daelim EMA Management Limited
51.00%
- 만장일치 의결로 인한 공동기업에 해당

Infraco Asia KeenjharWind Pte Ltd
81.23%
- 이사회 의결 조건으로 공동기업에 해당

Infraco Asia Indus Wind Pte Ltd
87.95%
- 이사회 의결 조건으로 공동기업에 해당

DE Energia SpA
51.00%
- 이사회 의결 조건으로 공동기업에 해당

※ 상기 지분율은 의결권 지분율입니다.

7. 계열회사에 관한 사항

당사는 독점규제 및 공정거래에 관한 법률상 대림그룹에 속한 계열회사이고,
대림그룹은

2020년

당
분
기

현재

29

개
의
국
내
계열회사를
보유
하고 있습니다.
자
세한 내용은
"IX. 계열회사 등에 관한 사항"
을 참고하시기 바랍니다
.

8. 신용평가에 관한 사항

당사가 발행한 회사채, 기업어음에 대하여 신용평가 전문기관으로부터 신용평가를 받은 내역과 신용평가전문기관의 신용등급 체계 및 해당 신용등급에 대해 부여된 의미는 다
음과 같습니다.

(1)
국내 신용등
급

1)
최근 3년간 신용등급

평가일
평가대상
유가증권 등
신용등급
평가회사
(신용평가등급 범위)
평가 구분

2018.03.26
회사채
A+
NICE신용평가(AAA~D)
본평가

2018.03.26
회사채
A+
NICE신용평가(AAA~D)
정기평가

2018.03.26
회사채
A+
한국신용평가(AAA~D)
본평가

2018.03.26
회사채
A+
한국신용평가(AAA~D)
정기평가

2018.06.20
회사채

A+

한국기업평가(AAA~D)

정기평가

2018.06.20

기업어음

A2+

한국기업평가(A1~D)

본평가

2018.06.21

기업어음

A2+

NICE신용평가(A1~D)

본평가

2018.06.27
기업어음

A2+

한국신용평가(A1~D)

본평가

2018.12.10
회사채

A+

한국기업평가(AAA~D)

수시평가

2018.12.10
기업어음

A2+

한국기업평가(A1~D)

정기평가

2018.12.26
회사채
A+
NICE신용평가(AAA~D)
수시평가

2018.12.26

기업어음

A2+

NICE신용평가(A1~D)

정기평가

2018.12.28

회사채

A+

한국신용평가(AAA~D)

수시평가

2018.12.28

기업어음

A2+
한국신용평가(A1~D)
정기평가

2019.06.17
회사채

A+

한국기업평가(AAA~D)

정기평가

2019.06.17

기업어음

A2+

한국기업평가(A1~D)

본평가

2019.06.25

회사채

A+

한국신용평가(AAA~D)

정기평가

2019.06.25

기업어음

A2+
한국신용평가(A1~D)
본평가

2019.06.26
회사채
AA-
NICE신용평가(AAA~D)
정기평가

2019.06.26

기업어음

A1

NICE신용평가(A1~D)

본평가

2019.09.16
회사채

AA-

한국기업평가(AAA~D)

수시평가

2019.09.16
회사채

AA-

한국기업평가(AAA~D)

본평가

2019.09.16

기업어음

A1

한국기업평가(A1~D)

정기평가

2019.09.18
회사채

AA-

한국신용평가(AAA~D)

수시평가

2019.09.18
회사채

AA-

한국신용평가(AAA~D)

본평가

2019.09.18
기업어음

A1

한국신용평가(A1~D)

정기평가

2019.09.18
회사채
AA-
NICE신용평가(AAA~D)
본평가

2019.09.18

기업어음

A1

NICE신용평가(A1~D)

정기평가

2) 신용평가 전문기관의 신용등급 체계

가. 회사채
회사채의 평가등급은 원리금 지급능력의 정도에 따라 AAA부터 D까지 10개 등급으로 분류됩니다. 등급 중 AAA부터 BBB까지는 원리금 상환능력이 인정되는 투자등급이며, BB에서 C까지는 환경변화에 따라 크게 영향을 받는 투기등급으로 분류됩니다. 회사채에 대한 평가등급은 신용평가 전문기관 3사(한국신용평가, 한국기업평가,
NICE신용평가
) 모두 동일하며 아래와 같습니다.

등급
회사채 등급의 정의

AAA
원리금 지급능력이 최상급임.

AA
원리금 지급능력이 매우 우수하지만 AAA의 채권보다는 다소 열위임.

A
원리금 지급능력은 우수하지만 상위등급보다 경제여건 및 환경악화에 따른 
 영향을 받기 쉬운 면이 있음.

BBB
원리금 지급능력은 양호하지만 상위등급에 비해서 경제여건 및 환경악화에
 따라 장래 원리금의 지급능력이 저하될 가능성을 내포하고 있음.

BB
원리금 지급능력이 당장은 문제가 되지 않으나 장래 안전에 대해서는 단언할
 수 없는 투기적인 요소를 내포하고 있음.

B
원리금 지급능력이 결핍되어 투기적이며 불황시에 이자지급이 확실하지 않음.

CCC
원리금 지급에 관하여 현재에도 불안요소가 있으며 채무불이행의 위험이 커
 매우 투기적임.

CC
상위등급에 비하여 불안요소가 더욱 큼.

C
채무불이행의 위험성이 높고 원리금 상환능력이 없음.

D
상환 불능상태임.

※ 신용평가 회사에 따라 당해 등급내에서의 상대적 위치에 따라 + 또는 - 부호를
 부여하여 동일등급내에서의 우열을 나타내고 있습니다.

나. 기업어음 

기업어음 신용등급은 신용도에 따라 A1에서 D까지 6개의 등급으로 구성되어 있습니다. 등급 중 A1에서 A3까지는 적기상환능력이 인정되는 투자등급이며, B와 C는 환경변화에 따라 적기상환능력이 크게 영향받을 수 있는 투기등급으로 분류됩니다.
기업어음에 대한 평가등급은 신용평가 전문기관 3사(한국신용평가, 한국기업평가,
NICE신용평가
) 모두 동일하며 아래와 같습니다.

등급
기업어음 등급의 정의

A1
적기상환능력이 최상이며 상환능력의 안정성 또한 최상임.

A2
적기상환능력이 우수하나 그 안정성은 A1에 비해 다소 열위임.

A3
적기상환능력이 양호하며 그 안정성도 양호하나 A2에 비해 열위임.

B
적기상환능력은 적정시되나 단기적 여건변화에 따라 그 안정성에 투기적인
 요소가 내포되어 있음.

C
적기상환능력 및 안정성에 투기적인 요소가 큼.

D
상환불능 상태임.

※ 상기 등급 중 A2부터 B등급까지는 +, - 부호를 부가하여 동일등급내에서의
 우열을 나타내고 있습니다.

(2) 국제 신용등급

1)
최근 3년간 신용등급

평가일
평가대상
유가증권 등
신용등급
평가회사
(신용평가등급 범위)
평가 구분

2019.07.18
기업신용 (Issuer Credit)
Baa2 (Stable)
Moody's
본평가

2019.07.
18

기업신용 (Issuer Credit)

BBB
(Stable)

S&P

본평가

2) 신용평가 전문기관의 신용등급 체계

신용등급
신용등급 정의

Moody's (Aaa ~ C)
S&P (AAA ~ D)

Aaa

AAA

채무상환능력이 최고 수준이며, 예측 가능한 장래의 환경변화에
영향을 받지 않을 만큼 안정적임

Aa1/Aa2/Aa3

AA+/AA/AA-

채무상환능력이 매우 우수하며, 예측 가능한 장래의 환경변화에
영향을 받을 가능성이 낮음

A1/A2/A3

A+/A/A-

채무상환능력이 우수하지만, 장래의 환경변화에 영향을 받을 가능성이
상위 등급에 비해서는 높음

Baa1/Baa2/Baa3

BBB+/BBB/BBB-

채무상환능력은 있으나, 장래의 환경변화에 따라 저하될 가능성이
내포되어 있음

Ba1/Ba2/Ba3

BB+/BB/BB-

최소한의 채무상환능력은 인정되나, 장래의 안정성면에서는 투기적
요소가 내포되어 있음

B1/B2/B3

B+/B/B-

채무상환능력이 부족하며, 그 안정성이 가변적이어서 매우 투기적임

Caa

CCC

채무불이행이 발생할 가능성이 높음

Ca

CC

채무불이행이 발생할 가능성이 매우 높음

C

C

채무불이행이 발생할 가능성이 극히 높고, 합리적인 예측 범위내에서
채무불이행 발생이 불가피함.

-

D

현재 채무불이행 상태에 있음

9. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

주권상장
(또는 등록ㆍ지정)여부
주권상장
(또는 등록ㆍ지정)일자
특례상장 등
여부
특례상장 등
적용법규

유가증권시장
1976년 02월 02일
-
-

2. 회사의 연혁

가. 본점 소재지 및 변경 : 2002년 12월 2일
 - 서울시 종로구 종로1길 36 대림빌딩

나. 경영진의 중요한 변동

2016년 3월 25일 김동수, 이철균 사내이사가 사임하였고 동일 제69기 정기주주총회에서 김한기, 강영국 사내이사 및 박상욱 사외이사가 신규 선임되었습니다.
또한 동일 개최된 이사회에서 김한기, 강영국 사내이사가 대표이사로 신규 선임되었습니다.
2017년 3월 24일 김태희 사외이사가 사임하였고 동일 제70기 정기주주총회에서 이해욱, 김재율 사내이사가 재선임 되었으며 이충훈 사외이사가 신규 선임 되었습니다.또한 동일 개최된 이사회에서 이해욱, 김재율 사내이사의 대표이사 연임을 결의하였습니다.
2017년 8월 10일 김한기 대표이사가 사임하였습니다.

2018년 3월 22일 김재율, 강영국 사내이사와 박상욱 사외이사가 사임하였습니다. 동일 제71기 정기주주총회에서 남용, 김상우, 박상신 사내이사와 박찬희, 이한상 사외이사가 신규 선임 되었으며, 장달중, 한준호 사외이사가 재선임 되었습니다. 또한 동일 개최된 이사회에서 김상우, 박상신 사내이사가 대표이사로 신규 선임되었습니다. 
2019년 3월 21일 제72기 정기주주총회에서 김일윤 사외이사가 신규 선임 되었습니
다.

2019년 10월 16일 박상신 대표이사가 사임하였습니다. 동일 개최된 임시주주총회에서 배원복 사내이사가 신규 선임 되었으며, 동일 개최된 이사회에서 배원복 사내이사가 대표이사로 신규 선임되었습니다.

2020년 3월 27일 제73기 정기주주총회
에서
이충훈 사외이사가 재선임 되었으며,
동일 이해욱 사내이사가 임기 만료로 퇴임하였습니다.

본 보고서 제출일 현재, 당사의 이사회는 사내이사 3인(김상우, 배원복, 남용)과 사외이사 5인(한준호, 이충훈, 박찬희, 이한상, 김일윤)으로 구성되어 있으며, 대표이사는 김상우, 배원복 2인으로 각자 대표이사입니다.

다. 최대주주의 변동

2020년 3월 31일
현재
당사의 최대주주는 ㈜대림코퍼레이션(지분율 21.67%)이고 최근 5년간 최대주주의 변동은 없습니다.

라. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화

일자
내용

2012.03.16
변경
- 변경전 : 신에너지 및 재생 에너지 설비의 설치(태양, 풍력, 지열, 바이오매스), 운영 및 판매사업
- 변경후 : 신ㆍ재생에너지 사업

2013.03.15
변경
- 변경전 : 환경오염방지 시설업, 환경오염방지시설의 설계 또는 시공에 관한 일체의 사업
- 변경후 : 환경오염방지 시설업, 환경오염방지시설의 설계, 시공 및 운영에 관한 일체의 사업

2015.03.20
추가
- 회사가 보유하고 있는 지식, 정보, 기술 등 무형자산과 지적재산권의 관리, 라이센스, 판매 및 관련 용역사업

마. 주요 종속기업의 기타 주요 연혁

회사명
주요 사업
주요 연혁

㈜삼호
건축업 및 토목업

- 2016.09 : 아시아건설종합대상 상생협력(재무지원)부문 국토교통부장관상

- 2016.12 : 채권금융기관 공동관리 절차(경영정상화계획 약정) 종결
- 2017.11 : 건설협력증진대상 공정거래위원회 위원장 표창
- 2018.03 : 경영진의 변경(대표이사 추문석 → 조남창)

고려개발㈜
건축업 및 토목업
-2018.12 : 경영진의 변경(대표이사 이주익 → 곽수윤)
-2019.08 : 행정안전부장관 표창(정부인천지방합동청사 건립사업)
-2019.11 : 채권금융기관 공동관리 절차(경영정상화계획 약정) 종결

대림자동차공업㈜
자동차부품 제조

- 2015.10 : 경영진의 변경(대표이사 유기준 → 김방신)
- 2018.01 : 회사인적분할(분할되는회사 : 대림자동차공업㈜, 분할신설회사 : 대림오토바이㈜)
- 2018.04 : 경영진의 변경(대표이사 김방신 → 허인구)

대림씨엔에스㈜
콘크리트제품 제조업 및
철구조물 제작/설치

- 2016.03 : 한국거래소 유가증권시장 상장(납입자본금 12,732백만원)
- 2017.06 : 경영진의 변경(대표이사 송범 → 배동호)

- 2018.03 : 본점 소재지 변경 (서울시 중구 을지로5길 16 삼화타워 5층)

- 2018.05 : 부여공장 생산 중단
-
2019.12 :
PC 사업 진출 (부여공장 부지 활용)

글래드호텔앤리조트㈜
호텔업

- 2016.09 : 오라관광㈜ 글래드라이브 운영
- 2017.07 : 오라관광㈜ 메종글래드 제주 5성 획득
- 2018.05 : 오라통상 청산
- 2018.07 : 에이플러스디㈜ 지분 수증
- 2018.11 : 오라관광㈜ 구내식당 운영 개시
- 2019.01 : 사명 변경(오라관광㈜ → 글래드 호텔앤리조트㈜)

- 2019.06 : 글래드호텔앤리조트㈜ 글래드코엑스 센터 구내식당 운영 개시
- 2019.06 : 글래드호텔앤리조트㈜ Holiday Inn Express 서울 을지로 사업 종료

대림에너지㈜
경영컨설팅
 (발전소 등 개발)

- 2014.05 : 대림산업㈜로부터 포천파워㈜ 및 밀머란SPC㈜ 지분 취득
 - 2014.11 : 포승그린파워㈜ 설립 및 지분취득
 - 2016.01 : 대한윈드파워(요르단 법인) 지분 취득
 - 2016.05 : 대림 EMA Management(두바이 법인) 설립 및 지분 취득
 - 2016.05 : EMA Power Investment(두바이 법인) 설립 및 지분 취득
 - 2017.09 : InfraCo Asia Keenjhar Wind Pte. Ltd.(싱가포르법인), InfraCo Asia Indus Wind Pte. Ltd.

(싱가포르법인) 지분취득

- 2018.03 : DE Energia SpA(칠레 법인) 설립 및 지분 취득

- 2019.03 : DE NILES LLC 설립 및 지분 취득

- 2019.11 : 영주에코파워㈜ 설립 및 지분 취득

- 2020.03 : 코크레인에스피씨㈜ 설립 및 지분 취득

포승그린파워㈜
기타 발전업

- 2016.01 : 포승바이오매스집단에너지 건설 착공
- 2016.05 : 포승바이오매스집단에너지 PF 금융약정 체결
- 2018.03 : 포승바이오매스집단에너지 상업운전 개시

- 2018.11 : 경영진의 변경(대표이사 김상우 → 김용찬)

청진이삼프로젝트㈜
부동산임대업
- 2017.03 : 경영진의 변경(대표이사 조규태 → 김상윤)
- 2018.01 : 경영진의 변경(대표이사 김상윤 → 박지수)
- 2019.12 : 경영진의 변경(대표이사 박지수 → 박민용)

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
산업플랜트 건설업

- 2018.12 : 경영진의 변경(대표이사 강재호 → 김도형)

DAELIM INSAAT 
GELISTIRME A.S.
토목업

- 2017.04 : 법인 설립(자본금 TRY 300,000)
- 2017.06 : 터키 Canakkale교량 project : DLSY JV(EPC 수행) 지분 25% 참여
- 2017.08 : 유상증자(EUR 5.9 Mil.)
- 2017.11 : COK. A.S(SPV) 지분25% 양수도(DIC → Daelim insaat gelistirme)
- 2017.11 : BOD member 신규 선임(우영진)
- 2018.03 : 터키 Canakkale교량 project : 금융약정체결(Financial Close)
- 2018.03 : 터키 Canakkale교량 project : EPC contract 체결

- 2020.02 :
BOD member 교체 및 신규 선임(한기현 → 한승규)

- 2020.02 :
경영진의 변경(대표이사 한기현 → 우영진)

Daelim Chemical USA, Inc.
석유화학 사업개발 투자
- 2018.01 : 법인 설립

Daelim Chemical USA, LLC
석유화학 사업개발 투자

- 2018.01 : 법인 설립
- 2018.02 :
PTTGC America LLC와
합작계약 체결조건의향서(Heads of Agreement) 체결
- 2020.03 : 생산법인 합작계약서 체결 (계약 상대방 : PTTGC America Corp.)

DE NILES, LLC
에너지사업

- 2019.02 : 법인 설립

- 2019.04 : 미국 가스 복합발전 지분 (Indeck Niles Development, LLC) 30% 및 해당 자산 관리 회사 (Indeck Niles Asset Management, LLC) 지분 33% 취득

3. 자본금 변동사항

증자(감자)현황

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 백만원, 주)

주식발행
(감소)일자
발행(감소)
형태
발행(감소)한 주식의 내용

주식의 종류
수량
주당
액면가액
주당발행
(감소)가액
비고

-
-
-
-
-
-
-

4. 주식의 총수 등

가.
2020년 당분
기말 현재 당사 발행주식 총수는 보통주 34,800,000주, 
우선주 3,800,000주입니다.

주식의 총수 현황

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
비고

보통주
우선주
합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수
90,000,000
30,000,000
120,000,000
-

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수
53,232,550
4,801,446
58,033,996
한국거래소 신규 상장일 : 1976.02.02

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수
18,432,550
1,001,446
19,433,996
-

1. 감자
13,732,550
601,446
14,333,996
(1) 보통주 : 13,732,550 / 우선주 : 601,446 (감자완료일 : 2001.10.04)

2. 이익소각
4,700,000
400,000
5,100,000
(1) 보통주 : 3,700,000 / 우선주 : 0 (이익소각완료일 : 2004.01.28)
(2) 보통주 : 1,000,000 / 우선주 : 400,000 (이익소각완료일 : 2004.11.03)

3. 상환주식의 상환
-
-
-
-

4. 기타
-
-
-
-

Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)
34,800,000
3,800,000
38,600,000
-

Ⅴ. 자기주식수
-
-
-
-

Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)
34,800,000
3,800,000
38,600,000
-

나. 당사는 당기 중에 자기주식을 취득하거나 처분하지 않았습니다.

다. 종류주식(명칭) 발행현황

(단위 : 원)

발행일자
1989년 07월 21일

주당 발행가액(액면가액)
21,539
5,000

발행총액(발행주식수)
103,418,324,000
4,801,446

현재 잔액(현재 주식수)

125,970,000,000

3,800,000

주식의
내용
이익배당에 관한 사항
이익배당우선권 있음 (비참가적, 비누적적)

잔여재산분배에 관한 사항
-

상환에
관한 사항
상환조건
-

상환방법
-

상환기간
-

주당 상환가액
-

1년 이내
상환 예정인 경우
-

전환에
관한 사항
전환조건
(전환비율 변동여부 포함)
-

전환청구기간
-

전환으로 발행할
주식의 종류
-

전환으로
발행할 주식수
-

의결권에 관한 사항
의결권 없음 
(우선배당을 받지 못하는 경우에는 의결권 부활)

기타 투자 판단에 참고할 사항
(주주간 약정 및 재무약정 사항 등)
-

5. 의결권 현황

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
주식수
비고

발행주식총수(A)
보통주식
34,800,000
-

우선주식
3,800,000
-

의결권없는 주식수(B)
보통주식
-
-

우선주식
-
-

정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)
보통주식
-
-

우선주식
3,800,000
-

기타 법률에 의하여
의결권 행사가 제한된 주식수(D)
보통주식
-
-

우선주식
-
-

의결권이 부활된 주식수(E)
보통주식
-
-

우선주식
-
-

의결권을 행사할 수 있는 주식수
(F = A - B - C - D + E)
보통주식
34,800,000
-

우선주식
-
-

※ 당사는 상법 제370조의 규정에 의하여 이익배당에 관한 우선적 내용이 있는 종류의 주식인 우선주에 대하여 주주에게 의결권이 없는 것으로 하고 있습니다. 그러나, 주주는 정관에 정한 우선적 배당을 받지 아니한다는 결의가 있는 총회의 다음 총회부터 그 우선적 배당을 받는다는 결의가 있는 총회의 종료시까지는 의결권이 부활됩니다(당사 정관 제8조(우선주식의 수와 내용) 제⑤항 참고).

6. 배당에 관한 사항

1) 배당정책

- 기업가치 극대화 및 주주중시 경영정책의 일환으로 향후 적정수준의 배당성향을 유지할 계획입니다.

2) 정관상의 배당 관련 사항
 - 정 관 부 칙
 ② (우선주식에 대한 경과조치) 
 1. 이 회사는 개정상법 시행일(1996년 10월 1일) 이전에 발행한 우선주식에
 대해서는 그 당해규정(보통주식 배당률 +1%추가현금배당금)에 의해
 배당한다.
 2. 이 회사는 개정상법 시행일(1996년 10월 1일) 이전에 발행한 우선주식
 (보통주식 배당률 +1%추가현금배당 우선주식)에 대하여 무상증자에
 의하여 우선주식을 발행하는 경우에는 제8조의 규정에 의한 새로운
 우선주식을 배정한다. 
 ▶ 당사가 발행한 우선주는 상기 내용에 해당하는 구형우선주입니다. 
 [유상증자 실시시 : 보통주 발행, 무상증자 실시시 : 우선주(신형) 발행]

3) 주요배당지표

구 분
주식의 종류
당기
전기
전전기

제74기 1분기
제73기
제72기

주당액면가액(원)
5,000
5,000
5,000

(연결)당기순이익(백만원)
198,911
664,995
646,383

(별도)당기순이익(백만원)
308,131
396,879
713,298

(연결)주당순이익(원)
5,152
17,223
16,741

현금배당금총액(백만원)
-
50,370
65,810

주식배당금총액(백만원)
-
-
-

(연결)현금배당성향(%)
-
7.57
10.18

현금배당수익률(%)
보통주
-
1.42
1.66

우선주
-
3.24
4.35

주식배당수익률(%)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

주당 현금배당금(원)
보통주
-
1,300
1,700

우선주
-
1,350
1,750

주당 주식배당(주)
보통주
-
-
-

우선주
-
-
-

※ 상기 당기순이익은 지배기업 소유주지분 순이익입니다.

※ 주당순이익은 보통주 기본주당순이익입니다.

※ 주당이익 산출근거는

연결감사보고서

주
석
"34. 주당순이익 등"을 참고하시기 바랍니다.

Ⅱ. 사업의 내용

1. 사업의 개요

지배회사인 당사는 토목, 주택, 플랜트 등의 종합건설업을 영위하는 건설사업부와 석유화학제품을 생산하는 석유화학사업부로 구성되어 있습니다. 건설사업부가 영위하는 사업은 주요 공사형태 및 용역 제공방식에 따라 사업을 토목, 주택, 플랜트, 발전/

환경사업 등으로 구분할 수 있으며, 석유화학사업부는 석유화학제품을 생산하는 화합물질 및 화학제품 제조업으로 PB, PE, FILM 등을 생산하고 있습니다. 기타 사업으로는 부동산임대업 등이 있습니다.

연결대상 종속기업들이 영위하는 사업을 사업부문별로 살펴보면 다음과 같습니다. 건설부문에는 국내 주택, 토목사업을 영위하는 ㈜삼호, 고려개발㈜, 해외 건설공사를수행하기 위해 설립된 해외 현지 법인(Daelim Saudi Arabia Co., Ltd., 달림(남경)건설관리 유한공사, PT. Daelim Utama Construction, Daelim USA, Inc., DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S., Daelim RUS LLC), 철구조물을 제작/설치하는 대림씨엔에스㈜ 스틸사업부, 제조부문에는 자동차부품을 제조하는 대림자동차공업㈜과 모터싸이클을 제조하는 대림오토바이㈜, 콘크리트 파일 및 Precast(PC) 제품을 제조하는대림씨엔에스㈜ 파일사업부 및 PC사업부, 미국 석유화학 사업 개발을 위해 설립된 Daelim Chemical USA, INC., Daelim Chemical USA, LLC., 합성고무 및 합성고무 라텍스의 생산과 판매를 위한 Cariflex PTE. LTD., Cariflex Netherlands BV, Cariflex Brazil Industria e Comercio de Produtos Petroquimico Ltda, 에너지 부문에는 국내외 민자발전 개발 및 운영사업 등을 수행하는 대림에너지㈜, 포승그린파워㈜, 영주에코파워㈜, DE NILES LLC, 코크레인에스피씨㈜가 있습니다. 그리고 상기 부문에 속하지 않는 기타부문에는 호텔과 골프장 운영을 통해 관광/레저사업 등을 영위하는글래드호텔앤리조트㈜, 부동산 개발 및 컨설팅을 영위하는 에이플러스디㈜, 송도파워㈜, 청진이삼프로젝트㈜, 청진이삼자산관리㈜, ㈜대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사, 코람코전문투자형사모부동산제103호, 코람코제102호전문투자형사모부동산투자유한회사, ㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사가 있습니다.

가.
사업부문 현황

구 분
회사
주요 제품 및 서비스
주요 고객
사업 내용

건설
부문
토목사업
대림산업㈜, ㈜삼호, 고려개발㈜, 대림씨엔에스㈜
해외 현지법인(1개사)
 : DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
토목공사 건설용역
철구조물 제작/설치용역
정부 및 정부투자기관/
SOC민간투자법인/해외 정부 등,
포스코건설, 롯데건설 등
도로, 교량, 항만, 철도 등 토목공사,
일반 및 특수강교 제작 및 설치

주택사업
대림산업㈜, ㈜삼호, 고려개발㈜,
해외 현지법인(1개사) 
 : Daelim USA, Inc.
주택공사 건설용역,
부동산 관련 서비스
재개발/재건축 조합, 시행사
일반분양계약자,
정부 및 정부투자기관 등
주거용 건축물 건립공사
(일반/주상복합 아파트/기타 주거),
비주거용 건축물 건립공사
(업무용/상업용/공연시설/기타 비주거),
부동산 개발/공급/매매/임대 등

플랜트사업
대림산업㈜
해외 현지법인(4개사)
 : Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd.
 달림(남경)건설관리 유한공사
 PT. Daelim Utama Construction
 Daelim RUS LLC.
플랜트공사 건설용역
현대케미칼㈜, 한국서부발전㈜,
한국동서발전㈜, S-OIL㈜
해외 석유화학/발전기업 등 (중동, 동남아 등)
석유화학공장, 발전소 등 산업설비공사

제조
부문
석유화학제품
대림산업㈜
해외 현지법인(5개사)
 : DAELIM CHEMICAL USA, INC., DAELIM CHEMICAL USA LLC,
 CARIFLEX PTE. LTD.
 Cariflex Netherlands B.V.
 Cariflex Brazil Industria
석유화학 화합물질 및 제품,
석유화학 사업개발 투자
대림코퍼레이션, 여천NCC
PB, PE, FILM, IRL 등 석유화학제품 제조 및 판매

모터사이클/
자동차부품

대림자동차공업㈜, 대림오토바이
㈜

모터사이클, 자동차부품
모터사이클 대리점, 현대자동차,
현대파워텍 외
모터사이클 제조 및 판매,
자동차부품 제조 및 판매

콘크리트제품
대림씨엔에스㈜
콘크리트 파일 제품
(PHC PILE 등)
지에스건설, 대우건설, 
SK건설, 포스코건설 등
아파트 및 플랜트 등 건축물의 기초구조용
제품 제조와 판매

에너지
부문
IPP 지분투자,
기타발전업 등
대림에너지㈜, 포승그린파워㈜, 영주에코파워㈜, 코크레인에스피씨㈜
해외 현지법인(2개사)
 : DE NILES LLC., DE Cochrane SpA
경영컨설팅업(발전소 등 개발),
신재생에너지 등
전력거래소,
호주 National Electricity Market 등
경영컨설팅, 
민자발전사업 개발,
신재생에너지 등

기타
부문
관광/레저/
 부동산임대 등

글래드호텔앤리조트㈜, 에이플러스디㈜, 송도파워㈜, 
청진이삼자산관리㈜, 청진이삼프로젝트㈜, 

㈜
대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사, ㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사, 코람코전문투자형사모부동산투자신탁제103호, 코람코제102호전문투자형사모부동산투자유한회사

객실/골프장 등
리조트 객실 등
주택/오피스텔/상가 등
카지노 및 국제/국내 여행사,
법인/단체 및 개인(국내.외)
관광호텔/골프장 운영,
리조트 운영
D타워 임대/관리
부동산 투자개발/임대/관리

공통
 (미배분)
대림산업㈜ 등
부동산 임대업 등
㈜오렌지링스 등 임차인
부동산 임대

※ 해외 현지법인(13개사) 
- 사우디아라비아(1개사) : Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd. 
- 중국(1개사) : 달림(남경)건설관리 유한공사
- 인도네시아(1개사) : PT. Daelim Utama Construction 
- 미국(4개사) : Daelim USA, Inc., Daelim Chemical USA, INC., Daelim Chemical USA, LLC., DE NILES LLC. 
- 터키(1개사) : DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S. 
- 러시아(1개사) : Daelim RUS LLC.
-
싱가포르(1개사) : Cariflex PTE. LTD.

- 네덜란드(1개사) : Cariflex Netherlands B.V.

- 브라질(1개사) : Cariflex Brazil Industria
- 칠레(1개사) : DE Cochrane SpA

나.
사업부문 요약 재무현황

1)
당
분기 및 전분기 연결실체의 계속영업수익 및 계속영업이익(손실)에 대한 보고부문별 분석은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
토목
주택
플랜트
제조
에너지
기타
공통
(미배분)
조정 및 
제거
합 계

I. 매출액
377,601
1,411,291
326,968
361,974
34,187
27,827
7,093
(37,566)
2,509,375

II. 매출원가
(325,976)
(1,123,433)
(265,282)
(319,672)
(14,915)
(19,201)
(6,749)
32,926
(2,042,302)

III. 매출총이익(손실)
51,625
287,858
61,686
42,302
19,272
8,626
344
(4,640)
467,073

판매비및관리비
(13,873)
(51,679)
(31,706)
(39,091)
(3,941)
174
(42,882)
6,106
(176,892)

IV. 부문영업이익(손실)
37,752
236,179
29,980
3,211
15,331
8,800
(42,538)
1,466
290,181

기타수익
5,234
1,830
29,703
183,342
46
549
5,544
(184,255)
41,993

기타비용
(6,415)
(4,759)
(48,831)
(4,465)
(62)
(608)
(393)
28,051
(37,482)

금융수익
2,994
3,897
22,199
12,929
2,514
1,433
24,407
(4,062)
66,311

금융비용
(718)
(525)
(4,607)
(1,517)
(4,974)
(5,754)
(16,928)
5,528
(29,495)

지분법투자손익
(245)
425
-
(30,742)
-
-
10
-
(30,552)

V. 법인세차감전순이익(손실)
38,602
237,047
28,444
162,758
12,855
4,420
(29,898)
(153,272)
300,956

(전분
기
)

(단위: 백만원)

구 분
토목
주택
플랜트
제조
에너지
기타
공통
(미배분)
조정 및 
제거
합 계

I. 매출액
351,961
1,335,774
202,885
386,887
34,949
34,615
8,559
(33,561)
2,322,069

II. 매출원가
(314,276)
(1,080,793)
(172,483)
(339,077)
(9,837)
(23,233)
(8,326)
24,057
(1,923,968)

III. 매출총이익(손실)
37,685
254,981
30,402
47,810
25,112
11,382
233
(9,504)
398,101

판매비및관리비
(15,051)
(45,503)
(34,269)
(27,139)
(2,465)
(3,695)
(34,865)
5,774
(157,213)

IV. 부문영업이익(손실)
22,634
209,478
(3,867)
20,671
22,647
7,687
(34,632)
(3,730)
240,888

기타수익
1,312
12,036
14,066
90,852
19
268
3,546
(97,412)
24,687

기타비용
(3,847)
225
(21,183)
(1,261)
-
(84)
(185)
9,320
(17,015)

금융수익
4,490
7,216
8,580
2,847
1,027
179
8,245
(4,212)
28,372

금융비용
(2,316)
(1,754)
(4,040)
(793)
(3,717)
(5,826)
(16,108)
5,687
(28,867)

지분법투자손익
(162)
1,152
186
64,902
-
-
-
-
66,078

V. 법인세차감전순이익(손실)
22,111
228,353
(6,258)
177,218
19,976
2,224
(39,134)
(90,347)
314,143

위에서 보고된 수익은 외부고객으로부터 발생한 수익입니다. 당분기 및 전분기 기업 내의 다른 영업부문과의 거래로 인한 수익은 포함되어 있지 않습니다.

보고부문의 회계정책은 연결감사보고서 주석 2에서 설명한 연결실체의 회계정책과 동일합니다. 부문이익은 자원을 배분하고 부문의 성과를 평가하기 위해 최고영업의사결정자에게 보고되는 측정치입니다.

2)
보고기간
종료일 현재 보고부문별 자산의 내용은 다음과 같습니다.

(
당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
토목
주택
플랜트
제조
에너지
기타
공통
(미배분)
조정 및 
제거
합 계

자산총계
1,123,959
3,939,947
722,434
3,749,319
873,177
1,712,973
3,942,279
(1,918,950)
14,145,138

부채총계
913,155
1,703,273
1,381,737
1,188,227
384,891
764,909
1,727,518
(811,474)
7,252,236

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
토목
주택
플랜트
제조
에너지
기타
공통
(미배분)
조정 및 
제거
합 계

자산총계
1,356,525
4,006,889
717,667
2,744,075
850,635
1,765,981
3,398,949
(1,395,497)
13,445,224

부채총계
919,739
1,725,435
1,412,212
694,334
388,637
731,845
1,569,823
(733,508)
6,708,517

3) 지역에 대한 정보

연결실체는 4개의 주요 지역에서 영업하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 지역별로 세분화된 연결실체의 외부고객으로부터의 계속영업수익에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
한국
중동
아시아
유럽
기타
조정 
및 제거
합 계

자산총계
14,031,562
576,618
927,034
215,460
493,157
(2,098,693)
14,145,138

매출(외부고객으로부터의 수익)
2,123,961
114,405
145,911
79,449
86,186
(40,537)
2,509,375

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
한국
중동
아시아
유럽
기타
조정 
및 제거
합 계

자산총계
13,462,169
589,896
332,726
219,633
236,297
(1,395,497)
13,445,224

매출(외부고객으로부터의 수익)
8,073,808
383,129
689,127
418,926
286,202
(151,113)
9,700,079

4) 주요 고객에 대한 정보

당
분기
및 전
분기
중 연결실체 매출액의 10% 이상을 차지하는 주요 고객은없습니다.

다. 사업부문별 현황

1) 건설부문

● 토목/주택/플랜트공사 - 대림산업㈜ 건설사업부, 해외 현지법인

< 산업의 특성 >

건설산업은 주로 발주자로부터 주문을 받아 생산활동에 착수하고 구조물, 건축물을 완성하여 인도하는 수주산업의 성격을 띠며, 생산활동이 주로 옥외에서 이루어지고생산장소의 지속성과 정착성이 없으며 이동성이 강한 특성이 있습니다. 또한 건설산업은 토지를 바탕으로 노동ㆍ자본ㆍ기술 등의 생산요소를 유기적으로 결합시키고 관리하여 시설물을 완성하는 종합산업이기도 합니다.

건설산업은 주택 및 빌딩건설에서부터 도로ㆍ항만 등의 사회간접자본 및 각종 산업생산기반시설의 확충과 국토개발 및 국제적인 개발사업에 이르기까지 광범위한 고정자본의 형성 및 실물부문의 생산과정을 담당하는 국가 경제의 기간산업입니다. 여타 산업에 비해 생산과 고용 그리고 부가가치의 창출 측면에서 유발효과가 지대하기 때문에 국가경제의 전략산업이기도 합니다.

< 산업의 성장성 >

우리나라 경제발전과 더불어 급속한 성장세를 지속해 온 과거와 달리, 앞으로 전반적인 국가의 경제성장이 완만하게 진행되는 단계에 진입함에 따라 국가경제에서 차지하는 비중이 큰 건설산업도 성장성에 영향을 받게 될 것입니다. 타 산업간의 의존관계가 더욱 밀접해지고 있는 현재의 산업 추세로 인해, 건설업도 단순 시공 위주의 사업방식을 탈피하여 IT 등과 같은 여러가지 산업요소가 복합적으로 결합된 산업으로 진화해 나가고 있으며 녹색성장과 같은 사회적 이슈가 산업의 성장성을 좌우하는 변수로 부각되고 있습니다.

< 경기변동의 특성 >

건설업은 수주산업이고 경기에 후행하는 산업이기 때문에 전반적인 산업구조, 산업활동의 변동 및 경제성장의 추세에 의해 영향을 많이 받고 있습니다. 특히 정부의 금융정책과 건설관련 규제 등은 건설경기에 영향을 미치는 주요한 요인입니다.

< 자원조달상의 특성 >

건설산업은 타 산업에 비해 노동력 투입비중이 크지만 3D업종 중의 하나로 인식되면서 젊은 층의 기피현상이 나타나고 있는 편입니다. 하지만 기계화 시공의 확대 보급, 외국인 숙련인력 투입 등으로 부족한 기능인력을 대체하고 있습니다. 건설산업의자재 수급은 국내외 건설경기, 수급상황 등에 따라 민감하게 반응하고 있습니다.

자금조달은 기본적으로 발주처의 선수금 및 기성금으로 진행되는 공사비를 충당하는구조이나 자체 사업, 재건축/재개발 사업 등 주택사업 분야 및 SOC 민간 투자는 금융권 및 제3자로부터 자금을 조달하기도 합니다.

< 국내외 시장여건 >

COVID-19 전파에 대한 세계적 긴장 고조, 세계 공급사슬 약화 등으로 세계 경제의 불확실성이 높아지며 주요국들의 성장이 둔화되고 선진국 국채금리가 하락하는 가운데, 국내 주택경기 또한 거시경제 상황 악화, 정부의 부동산/주택시장 규제신설 및 지속 등으로 투자 감소, 소비심리 약화 등 시장 둔화가 불가피할 전망이나, 전체 건설투자는 공공투자 확대의 영향으로 감소폭이 완화될 것으로 예측됩니다.

해외건설시장과 관련하여 아시아 지역 신흥국가와 아프리카·중동 지역에서의 인프라 시장 성장 전망은 해외사업에 긍정적인 요인으로 평가되나, 선진국에서의 건설 투자 약화, 산유국의 정치/경제 상황에 따른 유가 등락, 국제 정치의 불확실성은 해외사업의 위협요인으로 평가됩니다.

<경쟁 우위요소>

당사는 국내 100대 건설사 중 가장 오래된 80년의 역사를 가지고 있으며, 첫 해외진출 건설사, 국회의사당 및 세종문화회관 등 국내외 역사적 랜드마크를 시공한 명실상부한 최고(最高)와 최고(最古)의 건설사입니다.

토목 사업 분야에서는 업계 최고의 공공공사 수주 역량 및 민자사업 개발 역량을 확보하고 있으며 원가경쟁력 또한 비교우위라고 평가할 수 있습니다. 그리고 국내 최대세계 4위의 현수교인 이순신 대교 완공 등 교량/댐/항만에 대해서는 특화된 기술력을 보유하고 있습니다. 이러한 기술력과 민자사업 수행역량을 바탕으로 세계 최장(2,023m) 주경간장 현수교인 터키 Canakkale 교량사업에 참여(2021년 시공 및 운영예정)하는 등 사업개발에서 시공, 운영을 포괄하는 글로벌 디벨로퍼로의 도약을 위해 노력하고 있습니다.

주택/건축 사업 분야는 업계 우위의 브랜드 경쟁력과 상품 경쟁력, 지속적인 원가 절감 노력으로 시장을 선도하고 있습니다. 최초의 브랜드 아파트인 'e편한세상'을 도입한 이래 약 15만 세대를 시장에 공급하였고, 프리미엄 브랜드인 'ACRO'를 시장에 정착시켜 역대 최고 분양가를 기록한 성수동 '아크로 서울포레스트'를 성공적으로 분양하며 당사의 사업수행 역량을 보인 바 있습니다. 당사가 개발한 라이프스타일 맞춤 주거 플랫폼인 'C2 HOUSE'는 업계 최초로 평면 구조 특허를 획득하며 당사의 경쟁력을 높였고 향후 주택경기 하강 국면에 대비하여 임대주택사업 등 사업모델을 다각화하여 시장경쟁력을 유지할 계획입니다.

플랜트 사업 분야는 다수의 공사 수행경험으로 확보된 경쟁력을 바탕으로 국내에서 가장 큰 총1,560MW 규모의 액화천연가스(LNG) 복합화력 발전소인 '포천복합화력발전소'와 국내 최대규모 단일 정유시설 플랜트인 'S-OIL RUC'를 성공적으로 수행하며 당사의 시장경쟁력을 유지 중입니다.

● 토목/건축공사 -
㈜삼호

< 산업의 특성 >

건설업은 도로, 항만, 산업시설, 주택 건설 등 광범위한 고정 자본의 형성 및 실물부문의 생산과정을 담당하는 국가 경제의 기간산업이며 발주자로부터 주문을 받아 구조물, 건축물 등을 완성하는 수주산업입니다. 또한 타산업에 비해 생산, 고용유발 효과 및 부가가치 창출효과가 크기 때문에 국내경기에 매우 중요한 역할을 담당하고 있습니다. 건설업은 주로 옥외 현장을 이동하여 시공하며, 동시에 여러 공사 현장을 운영하는 분산적인 특성을 가지고 있기 때문에 효율적인 관리와 운영이 매우 중요하고 기상 조건에 따라 채산성이 크게 좌우되는 특징을 가지고 있습니다. 

< 산업의 성장성 >

국내경제가 세계경제의 성장 둔화 및 구조적 요인 등으로 더디게 회복됨에 따라 국내경제와 의존관계가 높은 건설산업 또한 영향을 받을 것으로 예상됩니다. 트렌드 및 기술에 민감하게 반응하는 건설업의 특성을 감안할 때, 건설업도 단순 시공위주의 사업방식을 탈피하여 타 산업요소가 복합적으로 결합된 산업으로 진화할 것으로 예상됩니다.

< 경기변동의 특성 >

건설업은 수주산업이며 경제 상황에 민감하게 연동하는 성격을 가지기 때문에 전반적인 산업구조 및 산업활동의 변동과 경제성장의 추세와 밀접한 관련이 있습니다. 특히 정부의 부동산 정책과 건설관련 규제 등은 건설경기에 영향을 미치는 주요한 요인입니다.

< 국내외 시장여건 >

국
내외 경제와의 의존관계가 높은 건설업의 특성 상 중국경제의 더딘 회복, 원자재가격 상승 등으로 인해 어려운 여건이 예상됩니다.
또한, 공공부문에서는 SOC 발주물량이 소폭 증가되었으나, 주택부문에서는 사상최대의 입주물량, 정부의 가계부채 종합대책 등의 악재들로 인해 부동산 경기의 불확실성이 증가하여 주택시장의 성장이 다소 둔화될 것으로 전망됩니다.

<경쟁 우위요소>

당사는 1970~80년대 서울 강남지역에서의 대규모 주택 공급을 통하여 국내 아파트문화를 선도해온 주택의 명가로 주택사업 부문에서의 오랜 노하우와 전통을 보유하고 있습니다. 또한 업계에서는 높은 수준의 안전신인도를 갖춘 기업으로 평가받고 있습니다. 
그러나 당사는 주택사업에 비중이 높은 사업구조로 주택경기 변동에 민감하다는 특징을 가지고 있으며, 최근에는 비주택사업부문에 역량을 집결하여 사업구조를 개선하고자 노력하고 있습니다. 

● 토목/건축공사 -
고
려
개
발
㈜

- 토목사업 부문

< 산업의 특성 > 
토목사업 분야는 국가 기간산업인 도로, 철도, 항만, 하수처리시설 등 불특정한 공공의 수요를 위해 사회적 생산과 기초적 경제활동의 토대를 형성하는 산업으로써 생산,고용, 부가가치 창출 측면에서 전후방 효과가 커 공공시설 투자등을 통한 국가의 경기조절 정책의 주요한 수단으로 활용되어 왔습니다. 최근에는 정부나 지자체의 사업뿐만 아니라 민간자본에 의한 사회간접자본시설 공사(SOC 사업)도 증가함에 따라 단순 시공외에 시공 이후의 운영수익 창출까지 산업의 영역이 확장되고 있습니다. 

< 산업의 성장성 >
국내 경제가 전체적으로 과거의 고성장의 시대를 지나 저성장의 국면에 진입하면서 GDP에서 차지하는 비중이 높았던 국가주도의 토목 건설시장은 성숙단계에 도달한 것으로 판단됩니다. 그러나 한편으로는 다양한 산업분야(IT, 통신기술)와 융복합된 형태의 스마트시티와 같은 새로운 시장판로가 개척되고 있는 등 시공위주의 산업분야을 벗어나 복합산업구조로서 성장할 것으로 예상됩니다.

< 자원조달상의 특성 > 
 건설자재의 경우, 타산업에 비해 철강, 시멘트 등 국내수급자원 비율이 높은 편이나 목재, 골재 등의 국내자원 고갈로 해외 의존도가 점차 상승하는 추세입니다. 건설산업의 계절적 특성에 따라 계절별 수요량 변화가 크고, 특정 지역에서의 과다 수요발생으로 지역간 수요편차가 심한 편입니다. 또한, 여타 산업에 비해 자동화, 표준화가 어려운 건설산업의 특성으로 인해 인력자원의 비중이 큰 산업입니다.

< 경기변동의 특성 > 
 토목사업분야는 수주산업으로서 정부의 사회간접시설에 대한 투자규모, 타산업의경제 활동 수준 및 기업의 설비투자 등에 의하여 생산활동이 파생되므로 경기에 민감한산업입니다. 또한 다른 산업에 비하여 생산, 고용, 그리고 부가가치의 창출측면에서 높은 유발효과를 갖고 있어 민간경기 침체 시에는 경기부양정책에 따라 공공시장의 규모가 증가하는 경향을 보입니다.

< 경쟁 우위요소 >
 토목사업분야는 기본적으로 수주산업으로서 발주자가 독점력을 갖고 있기 때문에 수주경쟁이 치열하며, 특히 정부정책에 민감하고 영업활동이 매우 가변적입니다. 따라서 수주경쟁에서의 우위와 수익성을 확보하기 위해서는 시공 능력 극대화를 통한 원가절감, 낮은 고정비율 유지, 영업 및 자원조달능력, 금융 조달능력 등의 경쟁요소를 배양하여야 합니다. 당사는 1965년 창업이래 경부선, 호남선, 서해안 고속도로, 수원광명 고속도로 등 국가 주요 도로를 건설해 왔으며 그 외에도 54년간 축적된 기술력과 경험을 바탕으로 철도, 지하철, 택지, 항만, 환경시설 등 다수의 토목공사를 수행하며 높은 경쟁력을 확보하고 있습니다.

- 건축사업 부문

< 산업의 특성 > 
 건축사업분야는 주거, 의료, 사무, 문화시설에서 공공시설에 이르기까지 광범위한 종류의 건축물을 건설하는 분야로서 토목사업분야와 마찬가지로 고용창출과 경기부양 효과가 크며 경기변동과 발주처의 시설물 투자 수요에 민감하게 반응하는 특성을 가집니다. 또한 주택사업 수요의 경우 개인 소비자의 주택구매력의 영향이 커 민간경기와 함께 정부의 금융정책, 건설관련 규제가 복합적으로 영향을 미치는 특징을 가지고 있습니다. 

< 산업의 성장성 >
 건축사업 분야는 경제성장 둔화에 따라 건설수주감소와 주택경기침체가 이어져 왔으며 향후 인구증가 둔화 등으로 기존 시장의 경쟁은 더욱 치열해질 것으로 예상됩니다. 이러한 환경 변화에 맞춰 기존 대규모 신규 주거공급 외에도 공공지원 민간임대와 같은 임대 사업 운영, 관리 등 연관 사업을 복합적으로 추진하는 사업 형태의 비중이 점점 증가하고 있어 앞으로 시공 외 요소와 결합된 복합개발사업 분야로서의 시장기회가 증대될 것으로 전망됩니다. 

< 자원조달상의 특성 > 
 건설자재의 경우, 타산업에 비해 철강, 시멘트 등 국내수급자원 비율이 높은 편이나 목재, 골재 등의 국내자원 고갈로 해외 의존도가 점차 상승하는 추세입니다. 건설산업의 계절적 특성에 따라 계절별 수요량 변화가 크고, 특정 지역에서의 과다 수요발생으로 지역간 수요편차가 심한 편입니다. 또한, 여타 산업에 비해 자동화, 표준화가 어려운 건설산업의 특성으로 인해 인력자원의 비중이 큰 산업입니다.

< 경기변동의 특성 > 
건축사업분야는 공공/민간 발주자의 투자계획에 크게 영향을 받기 때문에 산업경기변동과 정부의 투자 정책 방향에 민감하게 반응하는 특성을 가지고 있으며, 주택사업의 경우 금융정책과 관련 규제에 따라 경기가 좌우되는 특성을 보입니다.

< 경쟁 우위요소 >
 당사는 국내 최초의 오피스텔 건설 이래 현재까지 쌓아온 경험과 기술력을 바탕으로주택, 빌딩, 지식산업센터, 물류센터, 군 시설등 건축공사에 이르는 모든 건설 분야 의사업을 수행해왔으며 신탁형
도시정비사업을 최초로 수행하는 등 새로운 사업기회에 빠르게 대응해 왔습니다. 주택사업에
서 당사는 브랜드 파워와 정밀한 시공, 차별화된고객만족 정책으로 시장 최고의 가치를 창출하기 위해 최선을 다하고 있습니다.

● 철구조물 제작/설치 - 대림씨엔에스㈜ 스틸사업부

< 산업의 특성 >

스틸 산업은 일반국도, 고속도로, 연육교 및 연도교 등 강구조물로 설계된 교량 및 특수 구조물을 제작, 설치하는 것으로 국가의 균형발전 및 물류비 절감을 통한 국가 경쟁력 강화를 위해 지속적인 투자가 이루어져야 하는 산업입니다.

< 산업의 성장성 >

강교 산업은 정부의 사회간접자본 투자 축소 등 영향으로 성장세 둔화가 예상되고 있으나, 재생에너지 3020정책으로 해상 풍력 시장의 확대가 예상되고 있습니다. 구조물이 점차 대형화, 또는 복잡화됨에 따라 대형 해상 교량 및 해상 구조물공사와 같은 대형 규모에 맞는 공장 설비, 넓은 작업장, 숙련된 고급인력 확보가 핵심 경쟁 요소로부각되고 있습니다.

< 경기변동의 특성 >

강교 산업은 선행 산업인 건설업의 영향을 받으며 건설업은 타 산업을 간접적으로 지원하고 있어 산업구조의 변화, 정부의 사회간접시설에 대한 투자규모 및 경제성장에 따른 소득증가 등 경기 변동에 민감하게 반응하며, 특히 정부에 의한 국내 경기 조절의 주요한 수단으로 활용되고 있어 이에 직접적인 영향을 받고 있습니다.

< 경쟁요소 >

강교 산업은 건설 산업 대부분의 공사 수주와 마찬가지로 일정자격기준(교량분야 공장인증 등)에 해당하는 업체들간의 가격경쟁력 및 공사실적, 기술력, 신인도 등 종합된 수행능력이 경쟁의 핵심 요소입니다. 최근에는 대형화, 복잡화 추세에 따른 대형 해상 교량 및 해상 구조물 발주의 증가로 해상 물량장 보유 및 가조립장 면적, 공기 내 제작 가능여부 등 규모의 경제가 경쟁요소로 등장하고 있습니다. 국내 시장이 둔화될 것으로 전망됨에 따라 강교 공사의 총 물량 감소에 따른 경쟁의 심화가 예상됩니다.

< 자원조달상의 특성 >
 강교는 타 산업에 비해 인력 투입 비중이 높은 산업으로 기계화 시공의 확대 보급, 외국인 숙련인력 투입 등으로 부족한 기능인력을 대체하고 있습니다. 주 원재료인 강판, 후판 등의 경우 포스코, 동국제강, 현대제철 등을 통해 조달하고 있으며, 제품의 특성상 특수한 원자재는 해외 및 국내 유수의 특화 생산업체를 통해 조달하고 있습니다. 이에 따라 주 원재료 가격의 변동에 따라서 제품의 원가가 영향을 받게 됩니다.

< 시장의 특성 >

공사의 발주는 SOC 투자에서 파생되는 관급물량과 주요 대형 건설사의 민간물량으로 나눠집니다. 대부분의 발주는 국가 정책에 의해 이루어지는 특성이 있으며, 민간물량 또한 재도급의 성격이 강하여 정부 정책의 변화를 면밀히 주시하여야 합니다. 매해 편성되는 정부의 SOC 예산을 바탕으로 중앙정부 또는 각 지자체의 예산집행 계획에 따라 수요가 창출되기 때문에 당사와 같은 스틸산업을 영위하는 업체의 경우 지역에 따른 영업 차별은 높지 않은 편입니다. 하지만 일부 해상/대형 강교의 경우 육로로 운송이 매우 어렵기 때문에 해안가에 접안부두를 확보하고 있는 회사가 경쟁력을 확보하고 있습니다.

< 시장의 규모 >
강교는 국가 SOC 사업의 일부로서 일반국도, 고속도로, 철도, 연육교, 연도교 건설 등 국가발전 사회간접자본 구축을 위한 정부의 투자로 시장이 형성됩니다. 국내 대형건설사들이 공사를 수주하여 강교 전문업체에 하도급을 주는 방식으로 사업이 추진되며, 정부의 예산배정에 따라 발주시기 및 공사기간 등이 다소 유동적인 특성을 가지고 있습니다. 당사는 공개경쟁 입찰을 통한 시장물량을 안정적으로 수주하고 있어 시장상황의 변동에도 최소한의 매출규모는 지속적으로 유지하고 있습니다.

2
) 제조
부문

●

석유화학제품 생산 - 대
림산업㈜ 석유화학사업
부

< 산업의 특성 >

석유화학산업은 원유를 정제하여 생산되는 나프타 등을 원료로 사용하여 자동차 및 건설 등 전방산업에 사용되는 합성수지 등을 생산하는 기술집약적 대규모 장치 산업입니다. 아울러 제조원가의 65~85%를 원료비가 차지하여 국제유가 변화에 민감한 사업입니다.

< 산업의 성장성 >

석유화학산업은 세계 경기 및 수급상황에 따라 호황과 불황이 주기적으로 반복되는 경기순환형 산업이나 장기적 관점에서 점진적으로 성장하는 세계 경제와 중국 등 개발도상국의 소득수준 향상에 따라 지속적인 성장이 예상됩니다. 또한 고기능성 특수소재의 개발로 고부가가치화가 더욱 촉진될 수 있는 성장 가능성이 큰 산업입니다.

< 경기
변동의 특성 >
일반적인 석유화학산업 사이클은 7~10년 주기이며, 식품 포장재 및 의류 등 다양한 소비재로 사용되어 국내 및 세계 경제성장률에 밀접하게 영향을 받습니다.

< 경쟁요소 >
기존 범용위주의 석유화학 제품은 품질과 생산규모에 따른 가격 경쟁력이 중요한 경쟁요소입니다. 그러나 셰일가스 등 저가 원료 개발 등으로 석유화학산업을 둘러싼 국내외 여건의 변화로 보다 부가가치가 높은 사업으로의 질적 전환을 요구되어 최근에는 제품의 차별화 및 고객가치향상이 주요한 경쟁력이 되고 있습니다. 

< 자원조달상의 특성 >
원유에서 생산된 나프타를 기반으로한 국내 석유화학산업은 원유에 대한 원가 의존도가 매우 높은 구조적인 특성을 가지고 있어 국제유가가 경쟁력에 중요한 영향을 미치고 있습니다. 다만, 최근 LPG 및 Condensate를 원료로 활용하여 원료 경직성이 완화되고 있는 추세이나 기존 Cracker 설비의 한계로 일정 부분 이상 대체는 힘들 것으로 판단
됩니다.

< 국내외 시장여건 >

 PE부문은 북미 ECC 증설공장의 본격가동에 따른 공급과잉으로 다운사이클이 지속되고 있었으며 COVID-19로 인한 수요 약세 영향으로 스프레드 감소 가속화, 최근 유가 및 납사 가격 하락에 따른 원료가 하락으로 마진이 소폭 개선되긴 했으나 제품가격도 같이 급락하여 개선폭은 크지 않습니다. 
PB부문은 작년 1분기부터 경쟁사 신설공장 가동률 상승에 따른 판매 경쟁 심화, 스프레드 약세 등의 대외 악재에도 불구, 차별화된 제품 경쟁력 및 신규용도 개발 노력을 통해 이익 감소폭을 최소화 하고 있습니다. 

< 시장의 특성 >
석유화학산업의 성장성은 자동차, 전자, 섬유 및 특수소재 등 전방산업의 성장에 크게 좌우되는 산업입니다. 최근 흐름은 기초원료인 석유, 천연가스, 셰일가스가 생산되는 지역에 저가의 원료를 기반으로 한 범용제품의 생산거점이 옮겨가는 추세에 있으며, 선진국 및 한국의 업체들은 고부가가치를 지닌 특화제품 위주의 제품으로 생산을 전환하고 있습니다.

●

자동차부품 제조 - 대림자동차공업㈜

< 산업의 특성 >
자동차부품의 생산에는 많은 설비투자가 소요되며 적정수준의 생산규모를 유지하고 생산코스트를 절감시켜야 가격경쟁력을 확보할 수 있어서 생산수량의 증가에 따라 나타나는 생산비용의 감소효과인 규모의 경제 효과가 매우 뚜렷이 나타나는 산업입니다. 자동차부품 제조산업은 자동차용 제동장치, 클러치, 축, 기어, 변속기, 휠 및 완충기 등과 같은 자동차, 차체 또는 자동차 엔진용 부분품의 제조를 전반적으로 포함하며, 다양한 산업과 연관되어 있습니다. 주요 고객인 현대/기아차 그룹의 회사정책 및 판매와 밀접한 관계에 있으며 이의 영향을 많이 받고 있습니다.

< 산업의 성장성 >
세계 자동차산업은 2010년에 들어서면서 유가급등으로 인해 기존의 중ㆍ대형차 수요중심에서 중ㆍ소형차 중심의 수요구조로 변모하면서 유럽업체들이 잇달아 중ㆍ소형 신모델을 출시하고 미국 자동차 업체도 소형차시장에 뛰어들면서 기존의 소형차의 강자였던 일본과 한국기업들과의 경쟁이 가속화되었습니다. 2020년 자동차 판매는 내수 시장의 성숙 및 미국과 유럽 시장 정체, 중국시장의 둔화로 성장률이 정체할 것으로 전망됩니다.

< 경기변동의 특성 >

자동차부품사업은 수출비중 확대로 국내 경기변동 보다는 글로벌 경기변동에 더욱 민감하게 반응합니다.

< 경쟁요소 >

자동차의 개발에 따라 주문자 상표부착 생산방식(OEM)으로 공급되는 자동차 부품의 특성으로 인해 자동차 부품의 공급은 기술 수준, 가격 경쟁력, 품질 수준에 의하여제한적인 입찰 방식으로 업체가 선정됩니다.

< 자원조달상의 특성 >

주요 원재료인 알루미늄의 시장수요에 따른 가격변동과 환율에 영향을 받고 있습니다.

< 국내외 시장여건 >

현대/기아차의 주력 차종에 대한 생산을 지속하여 자동차부품 사업의 매출은
밸브바디 유연라인 신규가동, 6속 밸브바디
, 소형 6속 컨버터
하우징, 누/카파 엔진의 부품이 양산되고 있으며,

신규 부품사업 진출 및 D/C 사업 확대로 매출
신장이 전망됩니다.

< 시장의 특성 >
국
내
자
동차 부품 산업은 주요 고객인 현대/기아차 그룹의 회사정책 및 판매와 밀접한 관계에 있으며 이의 영향을 많이 받고 있습니다.

● 콘크리트제품 제조 - 대림씨엔에스㈜ 콘크리트사업부

< 산업의 특성 >
콘크리트파일은 건축물의 하중을 지반으로 전달해주는 원기둥 모양의 필수 기초 건자재입니다. 주요 원재료는 콘크리트와 철물재료이며, 콘크리트 배합재료는 시멘트, 골재, 물 및 혼화제로 구성되고, 철물재료는 PC강봉, 철선, 헤드캡과 슈로 구성됩니다. 이러한 콘크리트파일의 수요는 사회 인프라 시설물과 철강/석유화학 플랜트 및 주거용 건물의 투자 여부에 의해 영향을 받습니다.

또한 2016년 9월 경주지진과 2017년 포항지진 이후 내진에 대한 경각심 및 구조물의안전에 대한 인식이 크게 바뀌었으며, 토목구조물의 대형화와 장대(長大)화, 건축물의 대형화와 고층화 및 기둥식구조의 건축물 증가에 따라 큰 연직지지력 또는 수평지지력이 요구되고 있어 그 수요가 지속 유지될 수 있을 것으로 보입니다. 콘크리트파일은 고중량 대형제품이라는 제품 특성으로 인해 운반비에 대한 부담이 커서 내수 중심으로 시장이 형성되어 있습니다.

< 산업의 성장성 >
건설시장이 성숙단계에 들어서 있어 장기적인 성장세는 둔화될 것으로 예상되지만 초고강도 파일, 대구경 파일 및 기능성 제품 등 마진율이 높은 제품의 공급 확대를 통해 성장성을 확보할 예정입니다.

< 경기변동의 특성 >

국내 건설경기 중 산업기반, 국토개발 등 사회간접자본 시설투자에 따른 정부의 정책적 건설수요와 부동산 정책에 상당한 영향을 받고 있습니다.

< 경쟁요소 >

콘크리트파일 시장에서는 고객에게 우수한 품질 제공, 안정적 제품 공급, 공사 현장의 원가 절감이 경쟁요소로 작용합니다. 품질은 건축물의 구조적 안전과 관계되며, 안정적 제품 공급은 공사 일정을 차질없이 완수하는데 기여하고 공사 현장의 원가절감은 고객의 이익에 기여합니다. 이러한 경쟁에서 우위를 차지하기 위해 콘크리트 배합설계 연구, 철저한 제조 공정 관리, 생산성 개선 활동 그리고 기능성 제품 개발 등의 노력을 기울이고 있습니다.

< 자원조달상의 특성 >

콘크리트파일은 철강자재가 전체 원재료에서 차지하는 비중이 절반에 달하고 있어 철강자재에 대한 가격이 원가 경쟁력에서 중요한 영향을 미치고 있습니다. 원재료의 가격을 절감하기 위해 대체재 개발과 신규거래처 발굴을 통해 구매처의 다각화를 이루고 있습니다.

< 시장의 특성 >
콘크리트 파일은 사용처 별로 아파트, 주택 및 일반 건축물이 가장 높은 비중을 차지하고 있으나, 최근에는 플랜트, 토목, SOC 등의 비중이 증가하고 있습니다. 당사의 콘크리트 사업부에서 생산되는 파일제품은 대부분 대형 건설사들에게 공급되고 있습니다. 이는 비교적 큰 규모의 건축물 건설이 파일제품의 주요 수요처이고, 국내에서 큰 규모의 건축물 건설은 대형 건설사들에 의해 시행되기 때문입니다.

3) 에너지부문

●
민
자발전사업 개발 등 - 대림에너지
㈜

< 산업의 특성 >

일반적으로 전력산업은 송/배전, 발전, 거래 등 세 분야로 나뉘며 민
자
발전사업(IPP)은 민간발전사업자들이 국가기간
산업
인 발전사업에 참여하는 것으로 대규모 자본투자가 이루어지는 장치산업입니다. 대규모 자본투자의 특성상, 대림에너지
㈜

는 다른국내외 사업자들과 국내외에 별도 회사를 설립하여 민간발전사업에 참여하고 있습니
다.

< 산업의 성장성 >

IEA(International Energy Agency)에 따르면 전세계 전력수요는 '18~'40년까지 연평균 약 2.2% 성장할 것으로 전망하고 있으며, 전력공급은 발전원 다변화 및 기존발전소 퇴역으로 인해 연평균 약 2.6%의 성장이 예상됩니다. 특히, 화력 발전소 퇴역(2019~2040년 연평균 47GW 퇴역) 및 신재생 발전소 비중 증가 추세(2019~2040년 연평균 215GW 신설, 총 신설 발전소 중 신재생 발전소 비중 57%)가 지속될 것으로 예상되며, 그 중에서도 태양광과 풍력 중심의 성장이 예상됩니다.

2015년부터 신규 설치 물량 중 이미 신재생 공급량이 화력 공급량을 초과하였으며, 지속적인 신재생 기술 발전으로 태양광 자원이 우수한 일부 국가에서는 이미 태양광 균등화발전비용이 화력의 비용보다 낮아지기도 하였습니다.

한국의 경우 산업통상자원부의 제8차 전력수급기본계획에 의하면, 2017 ~ 2031년까지 연평균 1.3%로 최대전력수요 증가율은 높지 않으나, 원자력 발전소 신규 건설 계획 취소와 설계 수명 연장 금지 및 노후 석탄 발전소 폐지로 인해 가스발전소(2017년37.4GW → 2030년44.3GW)와 신재생 발전소(2017년11.3GW → 2030년58.5GW) 중심의 사업 기회는 꾸준히 존재할 것으로 보입니다.

< 경기변동의 특성 >

발전
산업
은 전기수요에 따라 변동되고 전기수요는 일반적인 경기의 호황 및 불황의 정도에 영향을 받으나, 단기적으로는 기온의 변동과 같은 계절적 및 기후적 요인에 의해 영향을 받고 있습니다.

< 경쟁요소 >

국내의 경우 발전부문은 제한된 경쟁시장으로 수요 측은 한국전력이 독점하여 별도의 경쟁이 발생하지 않습니다. 한편, 입찰은 가격입찰이 아닌 용량입찰이며, 발전 여부가 예측된 전력수요 및 매월 제출하는 변동비 순위를 기반으로 이루어져 실질적 경쟁 정도 역시 크지 않습니다. 즉, 전력거래소 산하 비용검토위원회가 매월 발전기별 발전비용을 검토하여 확정하고, 시간대별 전력수요에 맞춰 비용이 낮은 발전기부터 투입됩니다.
해외의 경우 해당 국가의 정부 등과 전력구매계약을 체결한 경우에는 경쟁요소가 없으며, 도매 시장의 경우 가격입찰을 통해 발전량이 결정됩니다.

●

신재생에너지사업 등 - 포
승그린파워㈜

< 산업의 특성 >
신재생에너지는 기존의 화석연료를 변환시켜 이용하거나, 햇빛ㆍ물ㆍ지열ㆍ강수ㆍ생물유기체 등을 포함하는 재생 가능한 에너지를 변환시켜 이용하는 에너지를 말합니다. 신재생에너지에는 태양에너지, 바이오에너지, 풍력, 수력, 연료전지, 석탄을 액화ㆍ가스화한 에너지, 중질잔사유를 가스화한 에너지, 해양에너지, 폐기물에너지, 지열에너지, 수소에너지 등이 있습니다.

화석연료인 석유, 석탄 등 기존의 화석연료처럼 매장되어 있는 물적자원을 사용하는 것이 아니라 기술을 활용한 미래에너지로서 다음과 같은 특성을 보유하고 있습니다.
 - 재생이 가능하여 고갈될 염려가 없는 비고갈성 에너지 
 - CO₂발생이 없는 환경친화형 청정에너지 
 - 연구개발에 의해 에너지 확보가 가능한 기술주도형 에너지 
 - 정부지원과 장기적인 선행 투자가 필요한 공공 미래에너지

< 산업의 성장성 >

국내 신재생에너지사업은 2000년 이전까지는 약 1% 수준에 머물러 있었으나, 2012년 발전사업자에게 총발전량의 일정비율 이상을 신재생에너지를 이용하여 공급토록 의무화한 신재생에너지 공급의무화제도(RPS, Renewable Energy Portfolio Standard) 도입 이후 지속적인 증가세를 보이고 있으며
2018년도 실적 기준으로 총 1차에너지 공급에서 5.8%를 차지
하고 있습니다.

< 경기변동의 특성 >
신재생에너지 산업은 일반적으로 아직 산업이 성숙되지 않아 기술에 대한 투자 및 자금조달이 용이하지 않고, 기술개발이 완료된 이후에도 기술에 대한 가치평가가 이루어지기가 어려워 상업화를 위한 재원 마련이 쉽지 않다는 특성을 가집니다. 
특히, 기술개발의 경우 정부정책을 통한 재정 지원이 비교적 용이하나, 상업화를 위한 자금조달은 일반적으로 민간영역에서 이루어지기 때문에 경기가 침체될 경우 민간부분의 투자는 위축될 가능성이 있습니다.
그러나 한편으로 전세계적인 경기침체에 대응하기 위하여 우리나라를 포함한 각국 정부에서 대규모의 녹색산업관련 재정지출(Green New Deal)을 계획하고 있으며, 이를 통하여 경기부양 및 녹색성장 패러다임 업그레이드를 꾀하고 있습니다. 

< 경쟁요소 >
신재생에너지 발전은
비중앙급전 발전기에 해당하여 전력거래소를 통한 입찰에 참여하지 않아도 되며 또한, 정부에서는 신재생에너지 확대 일환으로 신재생에너지 공급의무화제도(RPS:Renewable Portfolio Standards)를 2012년부터 시행하여 신재생에너지 발전사업자가 획득한 신재생에너지 공급인증서(REC, Renewable Energy Certificate)는 신재생에너지 공급의무자에게 판매할 수 있게 제도화하여 경쟁정도가 크지않습니다.

4

) 기타부문

●

관광/레저 -

글
래드호텔앤리조트㈜

< 산업의 특성 >

호텔/골프 산업은 경제 성장에 따른 소득수준의 향상, 국제교류
확대
에 따라 성장하는 대표적인 서비스 업종의 하나로서,
고용효과 및
초기 사업투자비 규모가 큰 반면, 매출의 한계가 있어 투자자본의 회수
기간이 장기화되는 특성이 있는 자본회전율이 매우 낮은 자본집약적 산업입니다.

< 산업
의 성장성 >

최근 3개년간 제주지역 특1급 호텔 및 골프장의 성장률은 다음과 같습니다.

구 분
2019년
2018년
2017년
비고(출처)

호텔
매출
(백만원)
-
338,704
284,456
호텔업협회

성장률(%)

-
19.1
10.2

골프장
내장객수
(천명)
-
1,905
2,168
제주도청

성장률(%)
-
-12.1
11.4

*
2019년 호텔업협회 및 골프장협회 자료 미공시

< 경기변동의 특성 >

최근 COVID-19의 영향으로 항공을 통한 관광객 감소 및 사회적 거리두기 시행 등으로 인하여 호텔업계에 전반적인 수요 침체가 지속되고 있습니다. 서울권 호텔은 전년 동기 대비 투숙률 20% 수준으로 휴업 및 운영단축하는 업장이 늘어나고 있는 상황이며, 제주의 경우는 입도객이 60% 수준으로 시장이 침체 되었습니다. 골프장의 경우 도내 회원을 대상으로 지속적인 수요가 있어 호텔부문보다는 외부충격이 적은 편입니다. 향후 확진자 감소 및 사회적 거리두기 완화가 있을 것으로 전망이 되어 수요는 일부 회복될 것으로 보이나, 해외 각 국가의 감염확산 등에 따라 외국인 수요는 연내 회복이 어려울 것으로 예상됩니다.

오라컨트리클럽은 4월1일부로 대중제(18홀) 전환되어, 비회원 매출이 향후 증가할 것으로 기대하고 있습니다.

< 경쟁요소 >

호텔산업은 고객니즈의 다양화 및 경쟁 사업자의 증가 등으로 인해 업계 간 주도권을확보하려는 경쟁이 심화되고 있습니다. 당사는 메종글래드제주호텔의 객실 및 부대시설을 개선하고, 항공우주호텔, 글래드호텔 여의도
,
그
리고 글래드라이브 오픈 등을통해
신규사업을 확대 하였습니다
.
아울러 서비스 품질을 개선하여 적극적으로 시장의 변화에 대응해 나가고 있습니다.

골프 산업은 골프 수요대비 공급 과잉 구조로 경쟁사간 고객 유지를 위한 가격경쟁이심화되고 있는 상황입니다. 당사는 가격을 통한 출혈 경쟁보다는 고객 가치 및 서비스 향상을 통한 경쟁을 위해 골프코스 경쟁력 제고, 고객 서비스 품질 향상, 브랜드 인지도 제고 등의 활동을 지속적으로 강화해 나가고 있습니다.

2. 주요 제품, 서비스 등

가. 주요 제품 및 서비스 등 매출

연결실체의 사업부문별
2020년 당
분기 매출액 및 매출 비중은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원, %)

구분
회사
주요 제품
 및 서비스
금액
비율

건설
부문
토목사업
대림산업㈜, ㈜삼호, 고려개발㈜, 대림씨엔에스㈜
해외 현지법인(1개사)
 : DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
토목공사 건설용역
 철구조물 제작/설치용역
377,601
14.9%

주택사업
대림산업㈜, ㈜삼호, 고려개발㈜,
해외 현지법인(1개사) 
 : Daelim USA, Inc.
주택공사 건설용역,
 부동산 관련 서비스
1,411,291
55.4%

플랜트사업
대림산업㈜
해외 현지법인(4개사)
 : Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd.
 달림(남경)건설관리 유한공사
 PT. Daelim Utama Construction
 Daelim RUS LLC.
플랜트공사 건설용역
326,968
12.8%

계

2,115,860
83.1%

제조
부문
석유화학제품
대림산업㈜
해외 현지법인(5개사)
 : DAELIM CHEMICAL USA, INC., DAELIM CHEMICAL USA LLC,
 CARIFLEX PTE. LTD.
 Cariflex Netherlands B.V.
 Cariflex Brazil Industria
석유화학 화합물질 및 제품,
 석유화학 사업개발 투자
260,091
10.2%

모터사이클/ 자동차부품

대림자동차공업㈜, 대림오토바이
㈜

모터사이클, 자동차부품
78,438
3.1%

콘크리트 제품
대림씨엔에스㈜
콘크리트 파일 제품
 (PHC PILE 등)
23,445
0.9%

계

361,974
14.2%

에너지
IPP 지분투자,
 기타발전업 등
대림에너지㈜, 포승그린파워㈜, 영주에코파워㈜, 코크레인에스피씨㈜
해외 현지법인(2개사)
 : DE NILES LLC., DE Cochrane SpA
경영컨설팅업(발전소 등 개발),
 신재생에너지 등
34,187
1.3%

계

34,187
1.3%

기타
관광/레저/
 부동산투자/임대 등

글래드호텔앤리조트㈜, 에이플러스디㈜, 송도파워㈜, 
청진이삼자산관리㈜, 청진이삼프로젝트㈜, 

㈜
대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사, ㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사, 
코람코전문투자형사모부동산투자신탁제103호, 코람코제102호전문투자형사모부동산투자유한회사

객실/골프장 등
 리조트 객실 등
 주택/오피스텔/상가 등
27,827
1.1%

계

27,827
1.1%

공통 (미배분)
부동산 임대업 등
7,093
0.3%

단순합계

2,546,941
100.0%

연결조정

(37,566)
(1.5%)

연결합계

2,509,375
98.5%

※ 자세한 세부 매출 실적은 "5. 매출에 관한 사항"을 참고하시기 바랍니다.

나. 주요 제품 등의 가격변동 현황

1) 주요 제품 등의 가격변동 추이

(단위 : 원)

구 분
품목
주요 상표 등
2020년 1분기
2019년
2018년

대림산업㈜
석유화학사업부
HDPE 등
내수
대림포리 등
1,376,571
1,444,644
1,542,156

수출
대림포리 등
1,358,916
1,375,575
1,474,986

대림씨엔에스㈜
콘크리트(TON)
PHC PILE 등
Hypile 등

98,706

101,486
99,738

글
래드호텔앤리조트㈜

메
종글래드제주

객실료
-
113,621
131,315
127,171

항공우주호텔
객실료

-

60,050
77,472
84,761

글래드호텔여의도
객실료

-

87,935
100,346
104,172

HIEX을지호텔
객실료

-

-
67,060
57,842

글래드라이브
객실료

-

95,454
102,966
102,460

골프장
입장료

-

75,218
76,487
73,999

※

HIEX을지호텔은 2019년
6월20일부로 영
업을 종료하였습니다.

2) 가격변동 산출 기준

-

PE 등 : 주제품 매출실적 기준

-

콘
크리트 파일(PHC PILE) :
주요 제품
및 용역
매출실적 기준

-
객실료 및 입장료 : 해당기간 평균 판매단가 기준

3) 주요 가격변동 원인

-

PE 등 : 유가, Global 수급 Balance, 환율변동 등

-
콘크리트 파일(PHC PILE) :

전방산업인 건설경기의 하락 영향

-

객실료 및 입장료 :

계절 및 수요 변동에 따라 객실료 및 입장료 단가 변동
 (주중 및 주말 / 봄ㆍ가을 및 겨울ㆍ여름 등 단가 변동)

3. 주요 원재료에 관한 사항

가. 지배회사

● 대림산업㈜ 건설사업부

1
)
원재료 매입 현황

(단위 : 백만원, %)

구 분
구체적 용도
매입액
비율
주요매입처
단가(원)
비 고

철근
건설기초자재
31,300
14.9%

동국제강
㈜, 현대제철㈜

670,000

SD400 10mm/ton당(어음가)

레미콘
건설기초자재
36,113
17.2%
㈜삼표산업, 유진기업㈜
63,400

25-21-150/㎥당(서울기준)
, 협정가

가구류
건설마감자재
12,845
6.1%
현대리바트㈜, ㈜한샘
-
-

강관파일
건설기초자재
945
0.4%
㈜세아제강, 현대제철㈜
-
-

시멘트
건설기초자재
3,223
1.5%

㈜
삼표시멘트

68,000

시멘트(벌크)1종
,
시장가

기타
-
125,897
59.9%
-
-
-

합계
-
210,323
100.0%
-
-
-

2) 주요 원재료 등의 가격변동 추이

(단위 : 원)

구분
2020년 1분기
2019년
2018년
비고

철근
670,000
717,000
654,000

SD400 10mm/ton당
(어음가)

레미콘
63,400
63,400
62,400

25-21-150/㎥당(서울기준)
, 협정가

시멘트
68,000
68,000
71,000

시멘트(벌크)1종
, 협정가

※ 해
당
기
간
누
적
평균단가 적용

● 대림산업㈜ 석유화학사업부

1) 원재료 매입 현황

(단위 : 백만원, %)

매입유형
품 목
구체적 용도
매입액
비율
비 고

원재료 등
에틸렌 등
원재료
163,761
100%
-

2) 주요 원재료 등의 가격변동 추이

(단위 : 원/MT)

구 분
2020년 1분기
2019년
2018년

에틸렌 등
781,616
795,093
893,884

※ 산출 기준 : 주요 원재료(해당기간 평균단가 적용)
※ 주요 가격변동 원인 :
유
가
, 환
율변동

등

나. 연결대상 종속기업

● ㈜삼호

1) 원재료 매입 현황 및 가격변동 추이

(단위 : 백만원, %)

구 분
구체적 용도
매입액
비율
단가 변동추이(원)
기준규격
주요매입처

2020년 1분기
2019년
2018년

레미콘
건축/토목
11,682
12.12%
66,300
66,300
66,300
25-240-15 기준
유진기업 외

철근
건축/토목
7,145
7.41%
585,000
639,000
630,000
SD 400 10MM 기준
현대제철 외

시멘트
건축/토목
368
0.38%
3,400
3,400
3,150
수도권 40KG 기준
동일양회

가구류
건축
9,625
9.98%
-
-
-
-
현대리바트 외

콘크리트파일
건축
8,183
8.49%
242,900
242,900
250,000
D500-10M기준
대림씨앤에스

기타
건축/토목
59,405
61.62%
-
-
-
-
-

계
96,408
100.0%
-

※ 상기 품목은 국내외 원자재 가격변동에 큰 영향을 받으며, 대부분의 원재료는 경쟁시장 품목입니다.
※ 대림씨엔에스㈜는 특수관계에 해당하는 계열회사입니다.

● 고려개발㈜

1) 원재료 매입현황

(
단위 : 백만원, %)

구 분
구체적 용도
매입액
비율
주요매입처

레미콘
구조물, 포장
4,514
13.40%
유진 외

철근
구조물
5,656
16.80%
현대제철 외

아스콘
포장
274
0.81%
-

강관파일
기초
727
2.16%
-

골재
토목, 건축용
282
0.84%
-

시멘트
구조물, 포장
496
1.47%
삼표 외

레미탈
건축용
263
0.78%
한일 외

기타
-
21,468
63.74%
-

총계
33,680
100.00%
-

2) 주요 원재료 등의 가격변동 추이

(단위 : 원)

구 분
2020년 1분기
2019년
2018년
비고

철근
660,000
735,000
722,500
고장력10mm/ton당

레미콘
63,560
61,400
61,400
25-210-15/m3당(수도권기준)

시멘트
70,000
70,000
70,000
시멘트(벌크)1종

상기 품목은 국내외 원자재 가격변동에 큰 영향을 받으며 원재료 중 레미콘, 아스콘,시멘트 및 철근 등은 과점시장이 형성되어 있으나, 그 외 품목은 경쟁시장 품목입니다. 철근은 작년 대비 약 5만원 인하되었고, 레미콘은 전년대비 수도권기준 94%로 동일하며 지역별 원가 인상요인에 따라 차등 인상이 전망됩니다
.

● 대림자동차공업㈜

1) 원재료 매입 현황

(단위 : 백만원, %)

구 분
구체적 용도
매입액
비율
주요 매입처
비 고

AL-INGOT 등(주1)
자동차부품 제조
8,786
100%
㈜시코텍 외
-

(주1) AL-INGOT 및 AL-액상이 포함된 것임

2) 주요 원재료 등의 가격변동 추이

(단위 : 원/kg)

구 분
2020년 1분기
2019년
2018년

AL-INGOT
1,955
1,954

2,243

※ 가격변동 산출기준 : 주요 원재료(해당기간 평균단가 적용)
※ 주요 가격변동원인 : 환율 및 시장수요 변동요인

●
대림씨엔에스㈜ 

1) 원재료 매입 현황

(단위 : 백만원, %)

구 분
구체적 용도
매입액
비율
주요 매입처
단가(원)
비 고

콘크리트

시멘트 외

PHC파일 외 제조
9,413
100%
쌍용양회 외

67원 / kg

스 틸
강판 외
강교 외 제조
10,058
100%
동국제강 외

872원 / kg

2
) 주요 원재료 등의 가격변동 추이

(단위 : 원)

구 분
2020년 1분기
2019년

2018년

비 고

콘크리트
시멘트(kg)
67
67
67
-

스 틸
강판(kg)
872
789
872
-

※ 가격변동 산출기준 : 주요 원재료 매입평균단
가 기준,

시멘트는 기준가 기준

※ 주요 가격변동원인 :
고
품질 철강재 가격 매입

● 포승그린파워㈜ 

1) 원재료 매입 현황

(단위 : 백만원)

구 분
구체적 용도
매입액
주요 매입처
비 고

우드칩 등
원재료
4,087
㈜에프알에너지
-

2) 주요 원재료 등의 가격변동 추이

주
요
원재료의 가격변동은 없습니다.

4
. 생산 및
설비에 관한 사항

본 항목에
대해서는

상이한 사업의 특성을 감안하여 지배회사
및 연결대상 종속기업별로 각각 작성하였고, 장부가액 등은 한국채택국제회계기준(K-IFRS)으로 작성된 재무제표 기준입니다.

가. 지배회사

● 대림산업㈜ 건설사업부

1
) 주요 설비의 현황

주요 설비의 현황은 건설사업부와 석유화학사업부(약칭 "유화")를 통합하여 기재하였
습니다.

[자산항목 : 토지]
(단위 : 백만원)

구분
소유형태
소재지
수량
(면적 ㎡)
기초
장부가액
당기증감
상각
분기
장부가액
비고
(공시지가)

증가
감소

본사
등기자산
종로구 수송동 외
162,986
89,435
5
11,778
-
77,662
300,148

유화
등기자산
전남 여수 외
888,500
138,059
-
-
-
138,059

사업소
등기자산
경기 평택 외
14,639
25,944
-
-
-
25,944

현장
등기자산
서울, 인천 외
3,336
13,202
-
-
-
13,202

합계
1,069,461
266,640
5
11,778
-
254,867

[자산항목 : 건물]
(단위 : 백만원)

구분
소유형태
소재지
수량
(면적 ㎡)
기초
장부가액
증감
상각
분기
장부가액
비 고
(시가표준액)

증가
감소

본사
등기자산
종로구 수송동 외
38,858
22,730
42
6,506
90
16,176
148,507

유화
등기자산
전남 여수 외
200,469
52,059
146
-
603
51,602

사업소
등기자산
경기 평택 외
70,572
84,831
-
-
719
84,112

현장
등기자산
천안
29,289
2,163
-
2,154
9
-

합계
339,188
161,783
188
8,660
1,421
151,890

[자산항목 : 구축물]
(단위 : 백만원)

구분
소유형태
소재지
수량
(개)
기초
장부가액
증감
상각
분기
장부가액
비 고

증가
감소

본사
자가보유
종로구 수송동 외
11
390
-
387
3
-
-

유화
자가보유
전남 여수 외
223
39,820
3,570
-
382
43,008
-

사업소
자가보유
경기 평택 외
2
289
-
-
6
283
-

현장
자가보유
안전체험학교
18
716
-
-
9
707
-

합계
254
41,215
3,570
387
400
43,998
-

[자산항목 : 기계장치]
(단위 : 백만원)

구분
소유형태
소재지
수량
(개)
기초
장부가액
증감
상각
분기
장부가액
비 고

증가
감소

본사
자가보유
종로구 수송동 외
6
63
373
-
6
430
-

유화
자가보유
전남 여수 외
5,643
173,644
17,588
-
8,280
182,952
-

사업소
자가보유
경기 평택 외
1
800
-
-
39
761
-

현장
자가보유
해외현장,지점 외
13
6,198
-
106
249
5,843
-

합계
5,663
180,705
17,961
106
8,574
189,986
-

* 해외사업환산차익은 증가 및 상각에 포함하여 표시

[자산항목 : 선박]
(단위 : 백만원)

구분
소유형태
소재지
수량
(개)
기초
장부가액
증감
상각
분기
장부가액
비 고

증가
감소

사업소
자가보유
경기 인천
3
14
-
-
-
14
-

현장
자가보유
해외현장
9
999
-
33
29
937
-

합계
12
1,013
-
33
29
951
-

* 해외사업환산차익은 증가 및 상각에 포함하여 표시

[자산항목 : 차량운반구]
(단위 : 백만원)

구분
소유형태
소재지

수량

(대)

기초
장부가액
증감
상각
분기
장부가액
비 고

증가
감소

본사
자가보유
종로구 수송동 외
1
-
-
-
-
-
-

유화
자가보유
전남 여수 외
46
96
-
-
23
73
-

사업소
자가보유
강원도 정선 외
5
51
-
-
6
45
-

현장
자가보유
해외현장,지점 외
30
135
4
-
22
117
-

합계
82
282
4
-
51
235
-

* 해외사업환산차익은 증가 및 상각에 포함하여 표시

[자산항
목

:

기타의 유형자산
]

(단위 : 백만원)

구분
소유형태
소재지
수량
(개)
기초
장부가액
증감
상각
분기
장부가액
비 고

증가
감소

본사
자가보유
종로구 수송동 외
17,219
4,970
502
3
528
4,941
-

유화
자가보유
전남 여수 외
1,634
6,193
842
-
728
6,307
-

사업소
자가보유
강원 정선 외
311
3,378
-
-
306
3,072
-

현장
자가보유
해외현장,지점 외
146
422
-
33
45
344
-

합계
19,310
14,963
1,344
36
1,607
14,664
-

* 해외사업환산차익은 증가 및 상각에 포함하여 표시

[자산항목 : 건설중인 자산]
(단위 : 백만원)

구분
소유형태
소재지

수량

(개)

기초
장부가액
증감
상각
분기
장부가액
비 고

증가
감소

본사
자가보유
종로구 수송동
1
74
533
-
-
607
-

유화
자가보유
전남 여수 외
254
88,865
30,680
22,249
-
97,296
-

현장
자가보유
성동구 성수동
-
-
-
-
-
-
-

합계
255
88,939
31,213
22,249
-
97,903
-

● 대림산업㈜ 석유화학사업부

1) 생산능력 및 산출 근거

가) 생산능력

(단위 : 1,000MT)

품 목
사업소
2020년 1분기
2019년
2018년

PE 등
여수 외
680
680
675

나) 생산능력 산출근거

-
산출방법 등
 ① 산출기준 : 각 단위공장의 연간 가동능력에 의한 생산량

② 산출방법 : 생산시설의 연간 가동시간을 기준으로 하여 각 품목별 생산능력
 결정

-
평균가동시간 : 1일 24시간, 연간 365일 기준

2) 생산실적 및 가동률

가) 생산실적

(단위 : 1,000 MT)

품 목
사업소
2020년 1분기
2019년
2018년

PE 등
여수 외
158
658
697

※ 임가공물량 제외(OFF SPEC 포함)

나) 당해 분기의 가동률

(단위 : 천톤, %)

사업소(사업부문)
계획생산량(1분기)
실제생산량(1분기)
평균가동률

석유화학(
PE
, PB, Film)

180
158
88.0%

3) 생산설비의 현황 등

가) 주요 생산설비의 현황
주요 생산설비의 현황은 건설사업부와 통합하여 기재하였음.

나) 설비의 신설ㆍ매입계획 등

(1) 진행중인 투자

(단위 : 백만원)

사업
구분
투자기간
투자대상
자산
투자효과
총투자액
기투자액
 (당기분)
향후
 투자액

여수공장
여수산단 녹지전환 사업
6년
공업용지
공장 신설 부지 확보
36,569
14,859
21,710

(190)

PE2 증설
3년
기계장치 등
생산성 향상
208,698
82,659
126,039

(27,712)

(
2) 향후 투자계획

(단위 : 백만원)

사업부문
계획명칭
예상투자총액
연도별 예상투자액
투자효과
비 고

자산형태
금 액
2020년
2021년
2022년

여수공장
여수산단 녹지전환 사업
토지
21,710
2,810
8,600
10,300
공장 신설 부지 확보
23년 83억 예정

PE2 증설
기계장치
126,039
126,039
-
-
생산성 향상
-

나
. 연
결대상 종속기
업

● ㈜삼호

1) 주요 설비의 현황

[자산항목 : 토지]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소 재 지
면적(㎡)
기 초
장부가액
당 기 증 감
당기상각
당분기말
장부가액
비 고
(공시지가)

취득
대체
폐기/처분
손상차손
(환입)

서울
사무소
자가
수원 팔달 매산
171
462
-
-
-
-
-
462
870

자가
안성 마정112-69
1,570
751
-
-
44
-
-
707
588

자가
전북 익산 동산
-
-
-
-
-
-
-
-
-

자가
충남 연기 조치원
1,487
372
-
-
-
-
-
372
513

자가
서울 동작 신대방
412
367
-
-
-
-
-
367
788

자가
대구 달서구 월성동 591외 9필지
1,024
1,418
-
-
-
-
-
1,418
1,560

합 계
4,664
3,370
-
-
44
-
-
3,326
4,319

※ 비고란의 표시금액은 보고서 제출일 현재 공시지가입니다.

[자산항목 : 건물]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소 재 지

면적(
㎡
)

기 초
장부가액
당 기 증 감
당기상각
당분기말
장부가액
비 고
(시가표준액)

취득
대체
폐기/처분
손상차손
(환입)

서울
사무소

자가
수원 팔달 매산
1,611
289
-
-
-
-
7
282
709

자가
안성 마정45-6
919
204
-
-
-
-
9
195
408

자가
서울 동작 신대방
159
12
-
-
-
-
-
12
13

합 계
2,689
505
-
-
-
-
16
489
1,130

※ 비고란의 표시금액은
보고서 제출일
현재 지방세과세시가 표준액입니다.

[자산항목 : 집기비품]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소 재 지
구 분
기 초
장부가액
당 기 증 감
당기상각
당분기말
장부가액
비 고

증가
감소

서울
사무소

자가
서울 등
시스템에어컨
-
-
-
-
-
-

자가
서울 등
기 타
704
176
-
65
815
-

자가
서울 등
여의도 IPT 구축
236
-
-
12
224
-

자가
서울 등
여의도사옥 공유오피스 및 회의실 집기
120
-
-
6
114
-

자가
서울 등
여의도사옥 인테리어
-
560
-
9
551
-

합 계
1,060
736
-
92
1,704
-

[자산항목 : 소프트웨어]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소 재 지
구분(수량)
기 초
장부가액
당 기 증 감
당기상각
당분기말
장부가액
비 고

증가
감소

서울
사무소

자가
서울 등
7EA
MS EA Renewal
131
-
-
19
112
-

자가
서울 등
2EA
MS EA true-up외
51
-
-
6
45
-

자가
서울 등
1EA
ERP 리뉴얼
278
-
-
36
242
-

자가
서울 등
1EA
MS Lync Plus
83
-
-
16
67
-

자가
서울 등
3EA
하자고객관리 시스템
158
-
-
11
147
-

자가
서울 등
1EA
EDMS 업그레이드
98
-
-
5
93
-

자가
서울 등
3EA
EDMS/FBS 고도화 인프라 도입
523
-
-
27
496
-

자가
서울 등
기 타
187
44
-
9
222
-

합 계
1,509
44
-
129
1,424
-

● 고려개발 

1) 주요 설비의 현황

[자산항목 : 토지]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소 재 지
면적(㎡)
기 초
장부가액
당 기 증 감
당기상각
당분기말
장부가액
비 고
(공시지가)

취득
대체
폐기/처분
손상차손
(환입)

본 점
자가
천안 용원리
87,716
33,414
-
-
-
-
-
33,414
26,792

자가
천안 운전리
33,254
13,856
-
-
-
-
-
13,856
13,655

합 계
120,970
47,270
-
-
-
-
-
47,270
40,447

※ 비고란의 표시금액은 보고서 제출일 현재 공시지가입니다.

[자산항목 : 건물]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소 재 지

면적(
㎡
)

기 초
장부가액
당 기 증 감
당기상각
당분기말
장부가액
비 고
(시가표준액)

취득
대체
폐기/처분
손상차손
(환입)

본 점
자가
수원신동
2,886
6,955
-
-
-
-
38
6,917
6,368

합 계
2,886
6,955
-
-
-
-
38
6,917
6,368

※ 비고란의 표시금액은
보고서 제출일
현재 지방세과세시가 표준액입니다.

[자산항목 : 집기비품]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소 재 지
구 분
기 초
장부가액
당 기 증 감
당기상각
당분기말
장부가액
비 고

증가
감소

본 점
자가
안양 등
서버 및 전산장비
318
-
-
22
296
-

자가
안양 등
기타
159
248
-
19
388
드론/ 플로터 외

합 계
477
248
-
41
684
-

[자산항목 : 소프트웨어]
(단위 : 백만원)

사업소
소유
형태
소 재 지
구분(수량)
기 초
장부가액
당 기 증 감
당기상각
당분기말
장부가액
비 고

증가
감소

본 점
자가
안양
1EA
하자시스템
 (TOSS5.0 framework)
177
-
-
9
168
-

자가
안양
2EA
가상계좌시스템
44
-
-
3
41
-

자가
안양
1EA
NetHelper v7.5
 (근로시간 관리 프로그램)
15
-
-
1
14
-

자가
안양
1EA
흙막이가시설안정성해석
 프로그램
12
-
-
1
11
-

자가
안양
2EA
FIN6.2
 (마감물량 산출시스템)
6
-
-
1
5
-

자가
안양 등
기 타
54
81
-
5
130
-

합 계
308
81
-
20
369
-

●
대림자동차공업
㈜

1) 생산능력 및 산출 근거

(단위 : 대)

구 분
2020년 1분기
2019년
2018년

밸브바디
450,120
1,800,480
1,800,480

※ 생산능력 산출근거

- 산출방법 등

* 산출기준 : 최대생산 능력(24HR/일)

*
산출방법 :

약
6
,820
EA

×월
출근일수(22일)
×3개
월

2
) 생산실적 및 가동률

가) 생산실적

(단위 : 대)

구 분
2020년 1분기
2019년
2018년

밸브바디
332,939
1,771,271

1,817,007

나) 당해 사업연도의 가동률

(단위 : 시간, %)

구 분
가동가능시간
실제가동시간
평균가동률

밸브바디
1,584
1,171
73.97%

※ 가동률 산출근거

- 평균가동시간

*
일일가동시간
(24HR) ×월출근일수(22일) ×

3개
월

3) 생산설비의 현황 등

가) 생산설비의 현황

(단위 : 백만원)

구분
소유 
형태
소재지
수량 
(면적㎡)
기초 
장부가액
증감
상각
당분기말
장부가액
비 고

증가
감소

토지
자가
창원시
202,781
132,701
-
-
-
132,701
공장 및 사택

건물, 구축물
자가
창원시
-
29,200
46
-
486
28,760
공장

기계장치
자가
창원시
-
80,388
5,904
-
3,570
82,722
공장

금형, 공구
자가
창원시
-
14,985
3,250
-
2,348
15,887
공장

차량비품수목
자가
창원시 외
-
1,358
3
-
118
1,243
공장

건설중인자산(주1)
자가
창원시
-
11,255
8,584
7,136
-
12,703
공장

총계
202,781
269,887
17,787
7,136
6,522
274,016
-

※ (주1) 건설중인자산 감소 7,136백만원 중 본자산 대체 870백만원 포함

●
대림씨엔에스
㈜

1) 생산능력

(
단위 : 톤,㎥
)

구 분
사업소

2020년 1분기

2019년
2018년
비 고

파 일
충주 외
317,440
1,244,000
1,280,000
-

골 재
충주석산
216,000
879,000
810,000
-

※ 생산능력 산출근거 : 

[파일] 5,120톤/1일(16h)
ｘ

62일

[석산] 3,000㎥/1일 x

72
일

2) 생산실적 및 가동률
가) 생산실적

(
단위 : 톤,㎥
)

구 분
사업소
2020년 1분기
2019년
2018년
비 고

파 일
충주 외
200,764
731,742
880,045
단위 : 톤

골 재
충주석산
150,537
469,620
463,979
단위 : ㎥

나) 가동률

구 분
사업소
가동가능시간
실제가동시간
평균가동율
비 고

파 일
충주 외

11.7H

11.5H
98.3%
-

골 재
충주석산
9H
9H
100%
-

※ [파일]충주 : 08:00~18:00(주), 21:00~06:00(야), 용인,칠서 : 08:00~18:00

[석산] 08:00~18:00

3) 생산설비의 현황
등
가) 생산설비의 현황

(단위 : 백만원)

구 분
소유
형태
소재지
수량 
(면적㎡)
기초 
장부가액
증감
상각

매각예정
 자산

당분기말
장부가액

비 고

증가
감소

토지
등기자산
충북 충주시외
1,461,764
97,372
-
-
-
-
97,372
-

건물
등기자산
충북 충주시외
121,113
50,992
-
-
438
-
50,554
40년 상각

구축물
등기자산
충북 충주시외
-
9,356
19
-
174
-
9,201
20년

기계장치
등기자산
충북 충주시외
-
10,214
20
-
775
-
9,459
8년

차량운반구
등기자산
충북 충주시외
-
116
-
-
21
-
95
5년

선박
등기자산
전북 군산시
-
1,429
-
-
166
-
1,263
6년

공구와비품
등기자산외
충북 충주시외
-
1,999
32
-
226
-
1,805
5~6년

건설중인자산
등기자산외
충북 충주시외
-
1,452
1,225
-
-
-
2,677
-

계
1,582,877
172,930
1,296
-
1,800
-
172,426
-

나) 설비의 신설ㆍ매입계획 등

(1) 진행중인 투자

단위 : 백만원)

자산 구분
사업부문
투자기간
투자대상
자산
투자효과
총투자액
기투자액
(당기)
향후
투자액
비고

기계장치 외
PC사업
2019.12~
2020.10
시설물
미래성장기반 확보 등
13,000
2,659
10,343
-

●
글
래드호텔앤리조트

㈜

1) 사업장 현황

구 분
사업소
2020년 1분기
2019년
2018년
비 고

호텔부문
메종글래드제주호텔

46,683실

(513실)

187,245실

(513실)

187,245
실

(513실)

-

항공우주호텔

10,010실

(110실)

40,150실

(110실)

40,150실

(110실)

-

글래드여의도호텔

29,029실

(319실)

116,435실

(319실)

116,435실

(319실)

-

HIEX을지호텔
-
-

81,760실

(224실)

-

글래드라이브

19,110실

(210실)

76,650실

(210실)

76,650실

(210실)

-

골프부문
오라컨트리클럽
36홀
36홀
36홀

-

※ 생산능력 산출방법 : 객실상품(보유 객실수 ×해당기간), 입장상품(보유 골프홀수)
※ 글래드호텔앤리조트

㈜
는 상기 사업장 외 글래드라이브코엑스센터와 글래드마포 호텔을 위탁운영하고 있습니다.

※

HIEX을지호텔은 2019년
6월20일부로 영
업을 종료하였습니다.

2) 사업장별 실적 및 가동률
가) 사업장별 실적

구 분
사업소
2020년 1분기
2019년
2018년
비 고

호텔부문
메종글래드제주호텔
16,637실
157,788실
147,010실
판매실수

항공우주호텔
4,861실
32,468실
28,001실

판매실수

글래드여의도호텔
16,427실
96,560실
86,445실

판매실수

HIEX을지호텔
-
32,186실
69,880실

판매실수

글래드라이브

12,247실
67,232실
60,944실

판매실수

골프부문
오라컨트리클럽
27,431명
143,546명
132,767명
입장인원(18홀)

나) 가동률

구 분
사업소
평균가동률
비 고

호텔부문
메종글래드제주호텔
35.6%

판매실수/보유실수(

513실
*

91일
)

항공우주호텔
48.6%

판매실수/보유실수(110실
*91

일
)

글래드여의도호텔
56.6%

판매실수/보유실수
(319실*

91일
)

HIEX을지호텔
-
-

글래드라이브
64.1%

판매실수/보유실수(210실*

91일
)

골프부문
오라컨트리클럽
301명/일

입장인원

/

91일

※

HIEX을지호텔은 2019년
6월20일부로 영
업을 종료하였습니다.

3) 사업장 설비의 현황 등

가) 사업장 설비의 현황

(단위 : 백만원)

구
분

소유 
형태
소재지
수량
(면적㎡)
기초 
장부가액
증감
상각
당분기말
장부가액
비 고 
(공시지가)

증가
감소

토지
메종글래드제주호텔
등기자산
제주 제주시
25,567
46,558
-
-
-
46,558
78,451

오라컨트리클럽
등기자산
제주 제주시
2,053,156
127,458
-
-
-
127,458
105,343

소계

2,078,723
174,016
-
-
-
174,016
183,794

건물
메종글래드제주호텔
등기자산
제주 제주시
-
46,741
-
-
745
45,996
-

오라컨트리클럽
등기자산
제주 제주시
-
11,085
-
-
153
10,932
-

소계
-
57,826
-
-
898
56,928
-

구축물
메종글래드제주호텔
자산
제주 제주시
-
3,902
-
-
66
3,836
-

오라컨트리클럽
자산
제주 제주시
-
2,273
-
-
144
2,129
-

소계
-
6,175
-

210
5,965
-

기계장치
메종글래드제주호텔
자산
제주 제주시
-
12,797
42
-
300
12,539
-

항공우주호텔
자산
제주 서귀포시
-
27
-
-
2
25
-

글래드여의도호텔
자산
서울 영등포구
-
37
-
-
5
32
-

오라컨트리클럽
자산
제주 제주시
-
387
-
-
19
368
-

소계
-
13,248
42
-
326
12,964
-

공구와
비품 등
메종글래드제주호텔
자산
제주 제주시
-
3,673
426
-
203
3,896
-

항공우주호텔
자산
제주 서귀포시
-
2
-
-
-
2
-

글래드여의도호텔
자산
서울 영등포구
-
146
84
-
17
213
-

글래드라이브
자산
서울 강남구
-
171
33
-
21
183
-

오라컨트리클럽
자산
제주 제주시
-
5,967
43
-
137
5,873
-

소계
-
9,959
586
-
378
10,167
-

건설중인자산
메종글래드제주호텔
자산
제주 제주시
-
10
-
-
-
10
-

오라컨트리클럽
자산
제주 제주시
-
-
-
-
-
-
-

소 계
-
10
-
-
-
10
-

합 계
2,078,723
261,234
628
-
1,812
260,050
183,794

나) 설비의 신설ㆍ매입계획 등

(1) 진행중인 투자

(단위 : 백만원)

구분
투자대상 자산
투자효과
총투자액
기투자액 
(당분기)
향후
투자액
비고

호텔부문
메종글래드제주호텔
연회장, 시설장치, 전산장비 구입
매출 증대
6,096
394
5,702
-

객실 및 식음업장 비품 교체
매출 증대
324
-
324
-

항공우주호텔
객실 비품 구입
매출 증대
103
-
103
-

글래드여의도호텔
객실 비품 구입
매출 증대
672
81
591
-

글래드라이브호텔
객실 비품 구입
매출 증대
193
33
160
-

골프부문
오라컨트리클럽
코스관리 장비 및 비품 구입
매출 증대
15,689
128
15,561
-

● 포승그린파워㈜

1) 생산능력

(
단위 : MWh
)

구 분
2020년 1분기
2019년
2018년(*1)
비 고

전기
94,349
378,432
288,230
-

※ 생산능력 산출근거 : 

- 전기 : 43.2MW×24시간×일수(
이용률 100%기준)

(*1) 2018년은 상업운전일 이후로 산출했습니다.

2) 생산실적 및 가동률
가) 생산실적

(
단위 : MWh
)

구 분
2020년 1분기(*2)
2019년
2018년(*1)
비 고

전기
79,258
293,053
201,503
-

(*1) 2018년은 상업운전일 이후로 산출했습니다.

(*2) 증기공급량을 포함하여 산출했습니다.

나) 당해 사업연도의 가동률

(단위 : 시간, %)

구 분
가동가능시간
실제가동시간
평균가동률

전기
2,184
1,868
85.5%

3) 생산설비의 현황 등

가) 생산설비의 현황

(단위 : 백만원)

구 분
소유형태
소재지
수량 
(면적㎡)
기초 
장부가액
증감
상각
당분기말
장부가액
비 고

증가
감소

건 물
자산
경기도 평택시
10,977
33,238
-
-
300
32,938
30년 상각

구축물
자산
경기도 평택시
-
39,775
125
-
360
39,540
30년

기계장치
자산
경기도 평택시
-
133,136
-
-
1,274
131,862
5~30년

차량운반구
자산
경기도 평택시
-
472
-
-
38
434
5년

공구와비품
자산
경기도 평택시
-
708
23
-
75
656
4년

계
10,977
207,329
148
-
2,047
205,430
-

● 청진이삼프로젝트㈜

1) 임대가능면적 및 가동률

가) 임
대가능면적

(
단위 : ㎡
)

구 분

사업소

2020년 1분기
2019년
2018년

임대사업

광화문D타워

105,450

105,450

105,450

나) 임대가능면적 산출근거

① 산출기준 : 각 빌딩별 임대가능면적을 계산함 
 ② 산출방법 : 각 빌딩별 임대가능면적을 ㎡로 기재

다) 당해 사업연도의 가동률

(단위 :
㎡
, %)

사업소

임대가능면적

임대면적

평균가동률

광화문D타워

105,450

105,450

100%

2) 사업장 설비의 현황 등

가) 사업장 설비의 현황

(단위 : ㎡, 백만원)

구분

소유 
 형태

소재지

수량
 (면적㎡)

기초 
 장부가액

증감

상각

당분기말
 장부가액

비 고 
 (공시지가)

증가

감소

토지

광화문D타워

등기자산

서울시 종로구

7,076

470,103

-

-

-

470,103

323,373

건물

광화문D타워

등기자산

서울시 종로구

105,450

271,064

-

-

2,007

269,057

-

나) 설비의 신설ㆍ매입계획 등

현재 진행중인 투자 및 향후 투자계획이 없습니다.

5. 매출에 관한 사항

가. 매출 실적

(단위 : 백만원, %)

구 분
회사
주요 제품 및 서비스
2020년 1분기
2019년 1분기
2019년
2018년

금액
비율
금액
비율
금액
비율
금액
비율

건설
부문
토목공사
국내

대림산업㈜,

㈜삼호
, 고려개발㈜, 대림씨엔에스㈜

토목공사 건설용역, 

철구조물 제작/설치용역

316,531
12.5
269,113
11.4
1,236,578
12.6
1,057,586
9.5

해외

대림산업㈜,
DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.

61,070
2.4
82,848
3.5
408,576
4.1
526,397
4.7

소계
377,601
14.9
351,961
14.9
1,645,154
16.7
1,583,983
14.2

주택공사

국내

대림산업㈜,
㈜삼호, 고려개발㈜

주택공사 건설용역,
부동산 관련서비스

1,406,952
55.2
1,335,774
56.7
5,378,447
54.6
6,394,884
57.2

해외

대림산업㈜, Daelim USA, Inc.

4,338
0.2
-
-
2,845
-
-
-

소계
1,411,290
55.4
1,335,774
56.7
5,381,292
54.6
6,394,884
57.2

플랜트공사
국내
대림산업㈜
플랜트공사 건설용역
160,183
6.3
104,458
4.4
421,373
4.3
779,669
7.0

해외
대림산업㈜, Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd, PT. Daelim Utama Construction,
달림(남경)건설관리유한공사
166,785
6.5
98,427
4.2
543,653
5.5
495,927
4.4

소계
326,968
12.8
202,885
8.6
965,026
9.8
1,275,596
11.4

계
2,115,859
83.1
1,890,620
80.2
7,991,472
81.1
9,254,463
82.8

제조
부문
석유화학제품
내수
대림산업㈜
석유화학 화합물질 및 제품
121,949
4.8
135,716
5.8
533,778
5.4
582,919
5.2

수출
대림산업㈜
138,142
5.4
145,809
6.2
581,281
5.9
620,396
5.6

소계
260,091
10.2
281,525
12.0
1,115,059
11.3
1,203,315
10.8

모터사이클/
자동차부품
내수

대림자동차공업㈜, 대림오토바이
㈜

모터사이클, 자동차 부품
31,939
1.3
34,524
1.4
151,849
1.5
152,472
1.3

수출

대림자동차공업㈜, 대림오토바이

㈜

46,499
1.8
54,671
2.3
215,732
2.3
210,172
1.9

소계
78,438
3.1
89,195
3.7
367,581
3.8
362,644
3.2

콘크리트제품
국내
대림씨엔에스㈜
콘크리트 파일 제품
23,445
0.9
16,167
0.7
80,819
0.8
88,580
0.8

소계
23,445
0.9
16,167
0.7
80,819
0.8
88,580
0.8

계
361,974
14.2
386,887
16.4
1,563,459
15.9
1,654,539
14.8

에너지부문
IPP 지분투자,
기타발전업 등
내수

대림에너지㈜, 포승그린파워㈜

경영 컨설팅업(발전소 등 개발),

신재생에너지 등

28,042
1.1
34,949
1.5
77,120
0.8
86,066
0.8

수출
대림에너지㈜, 포승그린파워㈜
6,145
0.2
25,299
0.3
-
-

계
34,187
1.3
34,949
1.5
102,419
1.1
86,066
0.8

기타
부문
관광/레저
부동산임대 등
국내

글래드호텔앤리조트㈜, 에이플러스디㈜, 송도파워㈜,
청진이삼자산관리㈜,
청진이삼프로젝트㈜
, ㈜삼호

객실/골프장 등, 
리조트 객실,

오피스텔/상가 등

27,827
1.1
34,615
1.5
161,335
1.6
144,385
1.3

계
27,827
1.1
34,615
1.5
161,335
1.6
144,385
1.3

공통 (미배분)
부동산 임대업 등
7,094
0.3
8,559
0.4
32,507
0.3
34,351
0.3

단순 합계
2,546,941
100.0
2,355,630
100.0
9,851,192
100.0
11,173,804
100.0

연결 조정
(37,566)
(1.5)
(33,561)
(1.4)
(151,113)
(1.5)
(189,319)
(1.7)

연결 합계
2,509,375
98.5
2,322,069
98.6
9,700,079
98.5
10,984,485
98.3

※ 당기에 매출이 발생한 회사를 기재하였습니다.

나 . 수주 및 판매 전략 등

1) 지배회사

● 대림산업
㈜
건설사업부

가) 판매(영업) 조직

구 분
조직명

플랜트사업본부

사업준비팀

토목사업본부

토목해외사업개발팀, 토목국내사업개발팀, 토목사업수행지원팀

주택사업본부

콘텐츠 플래닝팀, 상품개발팀, 건축개발사업팀, 분양마케팅팀, 주택사업팀, 민간영업팀, 도시정비사업팀, 
건축영업팀

*판매(영업)조직은 보고서 제출일 현재 기준으로 작성되었습니다.

나) 수주 전략

(1) 관급 공사

- 턴키 공사 :
가격평가비중 확대에 따른 최적설계관리 강화

 - 일반 관도급 :
수익성이 양호한 프로젝트에 집중

(2) 민간 공사

- 수익성/분양성 위주의 사업 수행 (도급 사업, 재개발/재건축 사업)

- 신규사업 발굴 및 미래시장 선점

(3) 해외 도급공사

- 수행경험이 있는 공종과 국가에 영업력 집중
 - 수익성이 있는 프로젝트 선별 수주
 - 해외공사 집행
역량
강화 
 - Risk Management 강화

다) 판매 전략(분양 및 임대전략) 및 판매 조건

- 철저한 시장조사를 통한 사업지별/규모별 마케팅 전략 수립

- 사전품질관리 및 기동 A/S팀 운영

- 'e편한세상',
'ACRO'
아파트 브랜드 마케팅 강화

● 대림산업㈜ 석유화학사업부

가)
판매(영업) 조직

구 분
조직명

PE 등
사업팀, 영업팀

나) 판매 경로

(단위 : %)

구 분
직 판
대리점
수 출
기타(자가소비)
계

PE 등
19.0
29.3
51.7
-
100.0

다) 판매 방법 및 조건

(1) 내수

-
매출확정 후
약

53일
현금 결제

(2) 수출

- 선적 후 평균
38
일
결제

(3) 판매 전략

- 내수시장 확대, 수출시장 다변화, 지속적인 고객서비스 및 고객에 특화된 제
품
개발

2) 연결대상 종속기업

●

㈜삼호

가) 판매(영업) 조직

구 분
조 직 명

토목사업본부

토목사업팀,

인프라사업개발팀
, 수주영업팀
, 토목기술견적팀

건축사업본부

건축영업팀
,
주택사업팀
,
도시정비사업팀
,
개발형도시정비TF팀
, 개발사업팀, 
건축기술견
적팀
, 기전기술견적팀, 마케팅팀

나) 수주 전략
 (1) 관급공사
 - 정부 정책 변화에 따른 사업참여 기회 모색
 - 설계 역량 강화를 통한 T/K, 기술제안 사업 참여

 (2) 민간공사
 - 비주택부문 실적확보 주력
 - 신규 발주처 발굴을 통한 사업참여 확대
 -
수익성 및 Risk를 고려한 선별적 주택시장 진입

다) 판매 전략(분양 및 임대전략) 및 판매 조건

당사는 철저한 마케팅 분석을 통해 분양성이 입증되고 실수요가 뒷받침되는 사업지 중심으로 신규분양 전략을 수립하여 시행하고 있으며, 기 분양된 사업지별로 차별화된 마케팅을 실시하고 있습니다. 또한 품질경쟁력 및 브랜드 가치 제고에 역점을 두어 신규고객 창출과 충성도 높은 고객 확보를 도모하고 있습니다.

●

고려개발㈜

가) 판매(영업) 조직

구 분
조직명

토목사업본부

토
목사업
팀, 토목
투자사업
팀,
토목기술팀

건축사업본부

주택
사
업팀
,
건축사업팀
, 도시정
비사업팀
,
건축기술
팀,
마케팅팀

나) 수주전략

수행역량 및 수익성이 확보된 사업에 선택과 집중

(1) 관급공사

- 고속도로/철도 대형 타켓 사업 집중

- 철도/도로의 기술형 입찰에 집중하여 후속사업 연계한 비주간 추진

(2) 민간공사

- 신탁형도시정비사업, 지역주택조합 사업, 물류사업 등 중점 추진 및 
 블록형가로 주택정비사업 확대,

- 지식산업센터(정책지원자금 활용) 추진

- 건축, 토목 민간개발 분야 점진적 확대

다) 판매전략
 (1) 적극적인 분양마케팅 활동 전개(홍보강화 및 분양대행 실시)
 (2) 분양사무소 및 지역사업소의 지역정보 수집체계 확립
 (3) 고객만족 서비스강화

●

대림자동차공업㈜

가) 판매(영업) 조직

구분
조직명

자동차부품사업
국내영업팀, 해외영업팀

나) 판매 방법 및 조건

- 주문자 상표부착 생산방식(OEM)으로 제조하여 판매

다) 판매 전략

- 원가경쟁력과 제품 차별화를 통한 시장 경쟁 우위 확보로 판매확대

●
대림씨엔에스㈜

가) 판매(영업) 조직

구 분
조직명

콘크리트사업부

영업1팀,영업2팀

,
영업3팀

스틸사업부

수주
영업팀

나) 판매방법 및 조건

당사의 매출은 내수 위주로 이루어
져 있으며,
콘크리트사업부

의 경우 외부신용평가기관의 최근 신용평가보고서
와
내부 채권관리기준에
따라 현금 또는 어음 결제조건으로 납품 판매가 이뤄지며
여신
판매조건 미충족 시(
외감대상이 아닌 경
우
, 채권회수에 대한 리스크가 높은 경우 등)
에는 선수금 수령 후 판매를 하고 있습니다. 또한
스틸사업부는
자체공사 없이 도급공사
형태로
운영되고 있으며 계약 및 공사진행률
에 따라 기성을 청구하고 있습니다.

다) 판매전략

당사는 50년이 넘는 역사를 유지해오며 PHC 파일 최초로 “Hypile”이라는 브랜드로 건축물의 내구성과 입주자의 안전을 최우선 할 수 있는 고객 가치를 제공하고 있으며, 스틸사업부는 일반강교는 물론 ARCH교, 강상판형교 및 소수주형교 등 다수의특수 및 해상강교 실적을 바탕으로 최고의 품질과 서비스를 고객에게 제공하기 위해 최선을 다하고 있습니다.

●

글래드호텔앤리조트㈜

가) 판매(영업) 조직

조직명
구 분

세일즈팀

국내사무소(
서울, 제주
)

나) 판매 방법 및 조건

호텔은 객실료 및 식음료, 연회의 판매, 골프장은 입장료 및 식음료, 연회의 판매로 각각 매출이 발생되며 대금의 회수는 현금, 카드, 신용 등의 방법을 택하여 이루어지고 있습니다.

다) 판매 전략

고객관리, 홍보, 상품개발, 판매촉진을 위해서 마케팅을 운영하고 있으며, 개발된 상품을 판매하기 위해서 서울, 부산,
일본, 중국지역
등을 Target으로 하는 전담 영업팀을 운영하여 집중적인 판매관리를 하고 있습니다.

●

대림에너지㈜

가) 영업(개발) 조직

국내외
민자발전사업 등의 개발을 위해

3개
의 해외 사업개발팀 및 1개의 국
내 사업개발팀 등을 두고 있습니다.

나) 영업(개발) 전략

국내외의 주요 민간발전사업자와 파트너쉽을 구성하여 주요 개발도상국가의 신규 민자발전사업 입찰에 참여하거나 기획 및 제안하고 있으며, 한편으로는 기존 민자발전사업에 대한 인수 및 참여도 추진하고 있습니다.

●
포승그린파워㈜

가) 판매(영업) 조직

구 분
조직명

전기
발전팀

증기
안전환경팀

나) 판매 방법 및 조건

전력은 전력거래소를 통해 전력시장에 판매하고, 신재생에너지 공급인증서(REC)는 계약 또는 현물거래시장을 통해 판매하며, 증기는 증기사용업체와 공급계약 체결하여 판매하고 있습니다.

6. 수주 상황

가. 지배회사

●
대림산업㈜ 건설사업부

(단위 : 백만원)

구 분
발 주 처
공 사 명
계 약 일
준공예정일
기본도급액
완성공사액
계약잔액
비 고

국내
부산지방국토관리청
김해시우회도로 현장
2008-03-18
2024-12-31
234,511
118,562
115,949
-

서울특별시도시기반시설본부
서남물재생센터 현장
2009-11-09
2021-05-31
126,064
113,649
12,415
-

익산시청
익산일반산업단지진입도로 현장
2012-02-24
2021-12-31
53,590
35,479
18,111
-

한국철도시설공단
서해선홍성-송산전철5공구 현장
2013-09-06
2022-06-30
211,278
149,000
62,278
-

서울터널
㈜

서울제물포터널2공구 현장
2011-12-30
2021-04-15
187,334
143,927
43,407
-

한국철도시설공단
도담-영천전철6공구 현장
2013-11-04
2020-08-31
121,587
105,681
15,906
-

한국도로공사 밀양울산건설사업단
밀양-울산고속7공구 현장
2014-03-10
2021-02-28
90,100
75,882
14,218
-

한국수자원공사
충주댐치수능력증대 현장
2014-12-24
2024-03-31
95,506
47,677
47,829
-

한국철도시설공단
서해선홍성-송산전철8공구 현장
2015-04-27
2020-12-31
101,143
76,866
24,277
-

한국철도시설공단
도담-영천전철3공구 현장
2015-05-28
2021-08-31
130,945
119,486
11,459
-

경기도청
하남선복선전철4공구 현장
2015-07-21
2020-08-31
48,976
37,411
11,565
-

남서울경전철주식회사
신림경전철 현장
2015-08-31
2022-02-02
177,084
88,122
88,962
-

고성알프스풍력발전
㈜

고성알프스풍력조성 현장
2015-12-30
2020-12-31
128,670
5,098
123,572
-

경북도청
울릉도일주도로2 현장
2015-12-17
2022-01-24
53,273
34,061
19,212
-

전라남도지사
영암-해남진입도로1공구 현장
2015-12-08
2021-12-08
62,407
43,437
18,970
-

에쓰-오일(S-OIL)
㈜

S-OIL RUC Project 현장
2015-07-03
2020-06-30
2,339,928
2,320,788
19,140
-

한국중부발전
㈜

신서천 화력 보일러 현장
2015-11-10
2021-06-30
187,233
165,335
21,898
-

경기도청
암사-별내전철4공구 현장
2015-10-27
2021-11-23
61,814
31,986
29,828
-

부산지방국토관리청
창원시우회도로 현장
2016-04-21
2023-03-16
64,114
32,746
31,368
-

한국도로공사
포항-영덕고속2공구 현장
2016-08-18
2023-08-17
109,020
40,150
68,870
-

한국철도시설공단
삼성-동탄광역급행철도2공구 현장
2016-10-06
2021-10-20
95,459
51,405
44,054
-

한국수자원공사
에코델타시티2-1공구 현장
2016-10-13
2022-01-29
47,996
33,541
14,455
-

한국서부발전
㈜
태안건설본부

태안화력9,10호기토건 현장
2012-07-18
2021-08-11
137,159
122,937
14,222
-

한국도로공사
파주-포천고속1공구 현장
2017-02-28
2024-03-02
116,442
38,453
77,989
-

유니버스코리아제일차 유한회사
e편한세상 추동공원 2차 현장
2017-01-31
2020-08-31
205,817
180,574
25,243
-

한국도로공사
안성-구리고속11공구 현장
2017-04-24
2023-04-25
221,357
62,460
158,897
-

한국수력원자력
㈜

한빛 5,6호기 SGR 현장
2017-04-11
2021-06-30
71,512
28,114
43,398
-

한국도로공사
강진-광주고속7공구 현장
2017-08-30
2024-08-30
107,016
8,257
98,759
-

응암2구역주택재개발
녹번역 e편한세상 현장
2015-10-20
2020-05-31
310,445
279,678
30,767
-

주식회사 피티에스지피에프브이
남대문 오피스 현장
2017-04-28
2020-06-08
182,000
164,927
17,073
-

수도권매립지관리공사
수도권매립지슬러지자원화3단계 현장
2017-10-17
2020-05-25
64,661
54,134
10,527
-

새만금개발청
새만금남북도로3공구 현장
2017-12-15
2022-12-14
147,128
74,054
73,074
-

한국도로공사
파주-포천고속4공구 현장
2017-09-12
2024-04-11
40,488
11,615
28,873
-

한국도로공사
안성-성남고속9공구 현장
2017-12-27
2022-12-26
161,027
21,505
139,522
-

거여2재정비촉진구역제2지구주택재개발정비사업조합
e편한세상 송파 현장
2015-06-23
2020-06-22
251,089
232,286
18,803
-

용운주공아파트 주택재건축정비사업조합
e편한세상 용운 현장
2017-12-01
2020-11-30
85,830
66,443
19,387
-

군자주공7단지재건축
e편한세상 선부광장 현장
2016-08-31
2020-10-31
133,829
109,156
24,673
-

마산회원3구역재개발조합
e편한세상 창원 파크센트럴 현장
2017-12-11
2020-08-31
208,877
162,843
46,034
-

대림3주택재건축정비사업조합
e편한세상 보라매 2차 현장
2016-05-12
2020-07-30
189,141
166,068
23,073
-

㈜ 양주옥정4차주택위탁관리부동산투자회사
e편한세상 옥정 메트로포레 현장
2017-09-15
2021-12-31
348,008
325,154
22,854
-

㈜
엠디엠플러스

고양삼송 4차 오피스텔 신축공사 현장
2017-12-19
2020-09-26
238,398
170,528
67,870
-

구리인창동주택재개발정비사업조합
e편한세상 인창 어반포레 현장
2008-04-30
2020-08-28
126,419
108,668
17,751
-

바구멀1구역주택재개발정비사업조합
서신 아이파크 e편한세상 현장
2014-01-20
2020-06-30
126,199
109,223
16,976
-

법동1구역주택재건축정비사업조합
e편한세상 법동 현장
2016-06-23
2020-09-30
78,624
57,726
20,898
-

한국중부발전
㈜

신서천화력항만 현장
2018-04-19
2020-06-30
34,291
19,634
14,657
-

한국도로공사
새만금-전주고속7공구 현장
2018-05-16
2025-05-15
129,360
8,305
121,055
-

인천국제공항공사
인천공항계류장4-3공구 현장
2018-06-22
2021-05-22
53,074
28,385
24,689
-

한국토지주택공사
부산만덕(5) 주거환경개선 2BL 도급공사
2017-04-06
2021-07-31
73,615
46,906
26,709
-

주식회사 디허브
김포 구래 지식산업센터 1차
2018-06-28
2020-12-31
72,000
40,916
31,084
-

케이워터(K-water)컨소시엄
시화하수처리장 현장
2017-11-24
2020-07-26
43,291
24,255
19,036
-

한국자산신탁
㈜

e편한세상 영천 현장
2018-06-08
2021-03-31
207,299
120,961
86,338
-

덕수궁피에프브이 주식회사
신문로 주상복합 리모델링 공사
2018-06-29
2020-07-14
113,139
85,956
27,183
-

주식회사엘지화학
여수 No.2 Complex L Project 현장
2018-12-14
2021-03-31
220,920
83,874
137,046
-

주식회사 엠케이에셋
e편한세상 연산 더퍼스트 현장
2018-01-25
2021-09-30
119,003
46,787
72,216
-

원곡연립2단지주택재건축정비사업조합
e편한세상 원곡 현장
2017-04-06
2021-06-30
81,340
25,106
56,234
-

주식회사 제이엔제이파트너스
안산 스마트스퀘어 지식산업센터
2018-08-08
2020-09-11
36,964
24,125
12,839
-

용두5구역주택재개발정비사업조합
e편한세상 청계 센트럴포레 현장
2016-11-10
2021-11-27
227,304
64,970
162,334
-

효성1구역주택재개발정비사업조합
e편한세상 계양 더프리미어 현장
2017-09-11
2021-10-15
144,981
59,183
85,798
-

㈜
엠디엠플러스

e편한세상 광진 그랜드파크 현장
2018-12-14
2021-12-31
179,996
54,350
125,646
-

행복3차 상가개발 주식회사
세종시 3-1생활권 복합시설 현장
2018-11-27
2021-06-13
126,900
54,927
71,973
-

YNCC여수공장
YNCC NCC No.2 Revamp and 2nd BD 현장
2019-03-13
2021-02-28
158,165
83,433
74,732
-

한국도로공사
새만금-전주고속6공구 현장
2019-02-01
2024-01-27
31,009
3,037
27,972
-

한국토지주택공사경기지역본부
e편한세상 금빛 그랑메종 현장
2014-09-26
2022-09-30
939,547
104,449
835,098
-

전포1-1구역주택재개발정비사업조합
e편한세상 시민공원 현장
2017-04-10
2022-09-29
299,855
42,510
257,345
-

청수주택재건축정비사업조합
e편한세상 두류역 현장
2019-06-03
2022-05-31
210,568
33,718
176,850
-

우리자산신탁 주식회사
e편한세상 일산 어반스카이 현장
2018-05-29
2022-12-18
211,384
33,035
178,349
-

한국토지주택공사
계룡대실 2BL 2공구 아파트 건설공사
2018-10-15
2021-09-27
35,432
10,750
24,682
-

하남도시공사
감일 에코앤 e편한세상 현장
2018-09-20
2021-09-07
87,788
26,522
61,266
-

한국토지주택공사
보령명천 A-1BL 1공구 아파트 현장
2018-10-17
2021-09-27
42,108
12,723
29,385
-

에쓰-오일(S-OIL)
㈜

S-OIL SUPER PKG-4 Project 현장
2019-04-17
2021-06-30
59,353
16,845
42,508
-

YNCC여수공장
YNCC NCC No.2 Revamp(ISBL) and 2nd BD 현장
2019-03-13
2021-02-28
158,165
44,916
113,249
-

우암2구역주택재개발정비사업조합

e편한세상 북항마린

2018-03-13
2023-02-28
543,667
34,806
508,861
-

㈜
김포마송파주운정3주택위탁관리부동산투자회사

e편한세상 운정 어반프라임 현장
2018-06-28
2021-07-18
179,187
50,079
129,108
-

㈜
김포마송파주운정3주택위탁관리부동산투자회사

e편한세상 김포 로얄하임 현장
2018-06-28
2021-07-18
107,963
31,621
76,342
-

범천3구역지역주택조합
e편한세상 서면 더센트럴 현장
2019-03-28
2022-06-19
168,202
13,688
154,514
-

장미아파트지역주택조합
e편한세상 여수 더퍼스트 현장
2018-09-28
2021-12-14
131,196
20,099
111,097
-

스카이로지스사모부동산투자회사
영종도 항공물류센터 현장
2019-06-18
2021-02-01
40,770
15,343
25,427
-

주식회사 디디아이에스씨1339위탁관리부동산투자회사
서초 M타워 신축공사 현장
2019-04-19
2021-11-13
13,200
2,093
11,107
-

주식회사 디디아이에스씨 1338위탁관리부동산투자회사
서초 B타워 신축공사 현장
2019-04-19
2021-07-31
18,165
2,541
15,624
-

에스지레일 주식회사
GTX-A5공구 현장
2019-03-20
2024-06-29
460,320
25,239
435,081
-

에스지레일 주식회사
GTX-A6공구 현장
2019-03-20
2024-06-29
345,051
20,872
324,179
-

한국도로공사 세종안성건설사업단
세종-안성고속4공구 현장
2019-12-31
2024-06-30
171,354
387
170,967
-

부산항만공사
부산신항서컨테이너2-5단계상부공 현장
2019-12-23
2021-12-22
39,861
277
39,584
-

도마변동8구역 주택재개발정비사업조합
도마 e편한세상 포레나
2018-01-05
2022-08-13
206,970
30,791
176,179
-

홍은1주택재건축정비사업조합
e편한세상 홍제 가든플라츠 현장
2016-11-18
2022-12-15
80,000
7,805
72,195
-

㈜
서울창동창업문화도시재생위탁관리부동산투자회사

창동 복합시설 현장
2019-11-14
2023-04-20
124,934
10,422
114,512
-

과천피에프프이 주식회사
e편한세상 시티 과천 현장
2018-10-02
2022-09-30
86,984
6,959
80,025
-

동탄스포츠파크 주식회사
동탄스포츠파크 신축공사 현장
2019-06-20
2022-03-21
119,400
14,297
105,103
-

현대케미칼
㈜

현대케미칼 HPC Project PKG-3 현장
2019-11-05
2021-06-30
535,400
106,496
428,904
-

한국농어촌공사새만금사업단
새만금잼버리2공구 현장
2019-12-30
2022-05-08
55,977
4,273
51,704
-

한국토지주택공사
아산탕정 2-A15BL 신축공사 현장
2019-12-27
2022-07-01
53,163
509
52,654
-

엘비전문투자형13호사모부동산투자유한회사
용인고안리물류센터 현장
2019-12-30
2021-04-29
10,314
220
10,094
-

㈜
서울창동창업문화도시재생위탁관리부동산투자회사

창동복합시설전기통신 현장
2020-01-06
2023-04-30
25,400
41
25,359
-

하나자산신탁
인천항동물류센터 현장
2019-11-15
2021-10-31
43,400
2,954
40,446
-

거제2구역재개발정비사업조합
거제e-편한세상 현장
2003-06-29
2022-04-30
273,897
-
273,897
-

마산회원재건축조합
마산회원e-편한세상 현장
2012-12-10
2021-07-30
208,970
-
208,970
-

천안 원성동 주택재건축정비사업조합
e편한세상 원성 현장
2015-12-01
2021-10-15
253,252
-
253,252
-

안양덕현재개발조합
덕현e편한세상 현장
2013-06-30
2021-10-30
242,315
-
242,315
-

북아현재개발조합
북아현3차e-편한세상 현장
2006-09-30
2023-12-30
103,980
-
103,980
-

청천2구역재개발조합
청천e-편한세상 현장
2009-06-30
2021-11-30
785,590
-
785,590
-

부평2 재개발조합
부평2차e편한세상 현장
2009-05-15
2022-12-30
88,098
-
88,098
-

부개4구역주택재개발조합
부개4구역주택재개발정비사업 현장
2011-11-30
2023-01-31
197,112
-
197,112
-

망미2구역주택재개발 정비사업조합
e편한세상 망미 현장
2015-03-18
2023-07-29
366,400
-
366,400
-

대봉1-2지구 주택재건축조합
e편한세상 대봉 현장
2015-10-06
2022-09-30
160,000
-
160,000
-

방배6구역 주택재건축정비사업조합
아크로 파크 브릿지 현장
2017-06-30
2021-11-30
273,290
-
273,290
-

부산도시공사
부산시청앞 행복주택 현장
2017-10-31
2021-11-30
64,170
-
64,170
-

문정동 136번지 일원 재건축정비사업조합
e편한세상 문정 현장
2018-06-26
2022-05-20
119,188
-
119,188
-

삼성 홍실아파트 재건축정비조합
삼성동대림아파트현장
2018-11-12
2022-10-30
153,126
-
153,126
-

경기도시공사
안양 냉천지구 개선사업 현장
2018-08-22
2023-11-30
311,397
-
311,397
-

경기도시공사
과천 지식산업센터 현장
2018-02-27
2023-01-31
153,120
-
153,120
-

주안10구역 주택재개발정비사업조합
e편한세상 주안 현장
2019-01-23
2022-08-31
196,789
-
196,789
-

노량진8재정비촉진구역 주택재개발정비사업조합
노량진8 주택재개발 현장
2019-02-01
2023-02-28
233,289
-
233,289
-

주식회사 한결애
밀양 내이동 공동주택 현장
2019-06-21
2022-08-30
94,857
-
94,857
-

천호3구역 주택재건축정비사업조합
천호3 주택재건축 현장
2019-10-15
2024-01-15
120,527
-
120,527
-

김포마송고양지축주택위탁관리부동산
김포 마송지구 B2BL 공동주택 현장
2019-09-30
2022-09-20
82,724
-
82,724
-

김포마송고양지축주택위탁관리부동산
고양 지축지구 B5BL 공동주택 현장
2019-09-30
2022-09-20
65,745
-
65,745
-

대명2동명덕지구주택재개발정비사업조합
대구대명e-편한세상 현장
2019-09-27
2024-10-30
208,333
-
208,333
-

영종하늘도시2차주택위탁관리부동산투자회사
영종하늘도시 A28블럭 공동주택 현장
2019-11-25
2022-12-10
275,234
-
275,234
-

한국토지주택공사
남양뉴타운 B11BL 아파트 현장
2020-03-30
2022-07-30
60,655
-
60,655
-

한국토지주택공사
인천검단 AA6BL 아파트 현장
2020-03-30
2022-12-31
68,787
-
68,787
-

신당제8구역 주택재개발정비사업조합
신당제8구역 주택재개발 현장
2020-01-22
2025-06-10
308,306
-
308,306
-

대신개발 ㈜
고양향동 스타비즈빌딩 센션오피스 신축공사
2020-03-31
2022-08-30
122,700
-
122,700
-

제부도해상케이블카
㈜

제부도해상케이블카 현장
2020-02-25
2021-10-04
10,024
-
10,024
-

자체분양
아크로 포레스트 주거동 현장
2017-08-16
2020-12-22
817,818
426,736
391,082
-

자체분양
e편한세상 금정산 현장
2018-03-26
2021-04-30
247,023
143,006
104,017
-

자체분양
행복도시 4-2 민간참여 공공주택건설사업
2018-08-28
2021-11-30
128,873
29,598
99,275
-

자체분양
e편한세상 거제 유로아일랜드
2018-12-03
2022-06-30
366,995
34,142
332,853
-

울산-포항전철 2공구 외 47개 현장
-
-
3,722,396
3,180,123
542,273
-

해외
PVC(Petro Vietnam Construction Joint Stock Corporation)
베트남 Thai Binh2 PP 사업팀
2012-05-22
2022-12-31
788,850
689,496
99,354
-

Kuwait National Petroleum Company(SHFP)
쿠웨이트 KNPC SHFP 현장
2013-05-28
2020-06-30
551,814
531,218
20,596
-

Oman Oil Refineries and Petroleum Industries Company SAOC
오만 SRIP 사업팀
2013-11-25
2020-09-30
1,209,595
1,180,467
29,128
-

LAND TRANSPORT AUTHORITY
싱가폴 ThomsonLineT222 현장
2014-05-27
2020-12-31
258,184
244,704
13,480
-

Sonelgaz
알제리 Kais CCPP 사업팀
2014-02-19
2022-12-31
336,441
202,552
133,889
-

Mira Power Ltd
파키스탄Gulpur수력발전 현장
2014-07-28
2020-08-31
210,781
196,639
14,142
-

DIAP-DAELIM Joint Venture Pte. Ltd.
싱가폴 TTP1 현장
2015-02-13
2021-10-30
467,838
456,465
11,373
-

Ministry of Public Works and Public Housing
인도네시아 Karian댐 현장
2015-06-17
2022-03-27
58,741
39,798
18,943
-

Petron Malaysia Refining & Marketing Bhd.
말레이시아 Petron ULSADO 사업팀
2018-08-01
2021-01-31
98,950
76,277
22,673
-

Saudi Arabian Mining Company
사우디 Maaden Ammonia III 사업팀
2018-10-22
2022-03-31
537,544
254,986
282,558
-

LAND TRANSPORT AUTHORITY
싱가폴 JurongLineJ110 현장
2020-02-13
2026-12-31
169,432
132
169,300
-

China National Chemical Engineering No.7 Construction Co. Ltd
러시아 BCC-PE/LAO Units EBE 사업팀
2019-12-06
2021-12-31
10,857
348
10,509
-

PT.PLN(Persero)
인도네시아 Cisokan
2015-10-09
2023-12-31
109,916
4,045
105,871
-

네팔 트리슐리수력발전 외 5개 현장
-
-
1,405,291
1,375,462
29,829
-

합 계
-
-
33,036,441
17,093,676
15,942,765
-

나. 연결대상 종속기업

●

Daelim Saudi Arabia Co.,Lt
d
.

(단위 : 백만원)

구 분
발 주 처
공 사 명
계 약 일
준공예정일
기본도급액
완성공사액
계약잔액
비고

해외
Al-Jubail Petrochemical Company
사우디 DSA ELASTOMER PROJECT 현장
2012-07-01
2020-06-30
450,857
448,189
2,668
-

Saudi Arabian Mining Company
사우디 DSA Maaden Ammonia III 현장
2018-10-22
2022-03-31
551,958
103,429
448,529
-

합 계

-
-
1,002,815
551,618
451,197
-

●

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.

(단위 : 백만원)

구 분
발 주 처
공 사 명
계 약 일
준공예정일
기본도급액
완성공사액
계약잔액
비고

해외
CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE 
CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION
터키 DIG Canakkale교량 현장
2018-03-16
2021-12-31
786,353
323,388
462,965
-

●

㈜삼호

(단위 : 백만원)

구분
발 주 처
공 사 명
계 약 일
준공예정일
기본도급액
완성공사액
계약잔액
비고

관급
한국토지주택공사 충북지역본부
청주모충2 주거환경개선사업 아파트 건설공사 1공구
2017-12-28
2021-08-29
136,882
75,632
61,250
-

엔에이치에프제14호공공임대위탁관리부동산
(NHF제14호)충북혁신 B3-1BL 아파트 건설공사 7공구
2017-12-22
2020-08-21
125,000
108,537
16,463
-

한국전력공사
서해 HVDC 지중송전선로
2015-06-19
2020-05-31
118,555
92,317
26,238
-

부산지방국토관리청
거제-마산도로 2공구
2012-07-13
2020-06-07
99,760
90,560
9,200
-

한국수자원공사(본사)
송산그린시티 남측지구 조성공사(3공구)
2019-01-28
2027-03-13
88,403
9,079
79,324
-

기 타
-
-
771,752
433,318
338,434
-

민간
케이엠베스트솔루션 주식회사
e편한세상 오션테라스
2017-06-30
2020-01-16
223,590
223,590
-
-

도이치오토월드주식회사
수원 고색 도이치 오토월드
2017-07-14
2020-04-01
205,636
205,636
-
-

대상종합개발
㈜

e편한세상 금오파크
2017-10-18
2020-10-30
198,273
168,987
29,286
-

평내2구역주택재건축정비사업조합
e편한세상 평내
2018-12-21
2022-06-26
179,934
22,199
157,735
-

법동1구역주택재건축정비사업조합
e편한세상 대전법동
2017-04-28
2020-09-22
177,606
130,775
46,831
-

㈜
아스터개발제4호항동

인천 항동 물류센터 신축사업
2019-11-15
2021-11-30
173,600
11,803
161,797
-

동신아파트주택재건축정비사업조합
e편한세상 온수역
2016-12-12
2020-04-30
172,635
160,200
12,435
-

서울산 지역주택조합
서울산 지역주택조합사업
2018-12-31
2022-07-05
152,920
2,750
150,170
-

효성1구역주택재개발정비사업조합
e편한세상 계양 더프리미어
2017-09-11
2021-10-15
142,964
58,814
84,150
-

81복현시영아파트주택재건축정비사업조합
e편한세상 복현
2018-08-31
2021-11-24
122,132
31,996
90,136
-

에스지레일 주식회사
수도권광역급행철도 A노선 민간투자사업
2019-03-20
2024-02-28
113,255
7,400
105,855
-

㈜
한국토지신탁

e편한세상 시티 인하대역
2017-02-28
2020-03-31
112,254
112,254
-
-

우아주공1단지 재건축정비사업조합
우아한시티
2018-05-30
2021-08-21
99,198
27,669
71,529
-

주식회사 제이엔제이파트너스
안산 스마트스퀘어 지식산업센터 신축공사
2018-09-03
2020-08-31
92,410
62,404
30,006
-

주식회사디오션시티쓰리
e편한세상 디오션시티2차
2017-11-01
2020-05-06
83,079
76,719
6,360
-

응암제4구역주택재건축정비사업조합
e편한세상 백련산
2018-02-01
2021-11-30
82,114
19,618
62,496
-

㈜
한국토지신탁

e편한세상 금산 센터하임
2019-11-13
2022-05-31
79,535
1,785
77,750
-

재마루주택재건축정비사업조합
e편한세상 남산
2017-07-24
2020-05-27
73,950
66,201
7,749
-

봉천제12-1구역주택재개발정비사
e편한세상 서울대입구2차
2018-06-30
2020-05-31
73,517
64,937
8,580
-

㈜
청안홀딩스

창원 자동차매매단지 신축공사
2019-10-31
2021-10-31
73,049
5,312
67,737
-

기 타
-
-
771,806
254,616
517,190
-

분양공사
-
-
143
-
143
-

합 계
-
-
4,743,952
2,525,108
2,218,844
-

●

고려개발㈜

(단위 : 백만원)

구분
발주처
공사명
계 약 일
준공예정일
기본도급액
완성공사액
계약잔액
비고

토목
(관급)
부산·진해경제자유구역청
석동소사도로
2009-11-20
2020-12-19
57,266
56,296
970
-

서울시도시기반시설본부
신림봉천2공구
2010-10-08
2023-12-31
19,756
12,033
7,723
-

울산시종합건설본부
옥동-농소도로
2013-01-10
2021-03-31
64,342
54,016
10,326
-

한국철도시설공단
수인선2-2공구
2014-08-11
2020-05-31
97,752
93,318
4,434
-

한국철도시설공단
진접선3공구
2015-06-15
2021-05-31
45,470
37,411
8,059
-

한국철도시설공단
이천충주5공구
2015-06-29
2020-05-13
139,559
107,656
31,903
-

한국도로공사밀양울산건설사업단
밀양울산1공구
2015-07-01
2021-03-30
20,554
16,331
4,223
-

부산도시공사
에코델타시티4공구
2015-07-10
2020-07-09
27,748
25,431
2,317
-

경기도지사
별내선6공구
2015-09-17
2021-10-14
72,908
45,598
27,310
-

한국도로공사수도권건설사업단
서울외곽선송파나들목
2016-08-19
2021-07-30
72,638
52,762
19,876
-

해양수산부포항지방해양수산청
포항신항스웰개선
2016-10-17
2020-12-20
15,997
13,164
2,833
-

한국도로공사용인구리건설사업단
안성구리도로12공구
2017-04-25
2022-03-28
132,977
36,499
96,478
-

부산교통공사
사상하단4공구
2017-05-19
2021-10-24
23,985
3,403
20,582
-

부산교통공사
노포북정3공구
2017-10-16
2022-09-19
53,679
22,229
31,450
-

한국도로공사김포양주건설사업단
파주포천도로2공구
2017-11-20
2023-02-26
94,042
39,825
54,217
-

경기도건설본부
오남수동도로
2017-11-27
2022-11-25
80,358
26,816
53,542
-

경기도시흥시
시흥BTL상수도개량
2018-08-01
2020-06-22
693
603
90
-

한국도로공사새만금전주건설사
새만금전주5공구
2018-09-28
2024-06-27
103,891
9,672
94,219
-

한국도로공사새만금전주건설사
새만금전주6공구
2018-12-28
2023-03-01
101,308
10,658
90,650
-

한국수자원공사
부산에코델타3-1
2019-11-12
2024-11-09
15,736
1,674
14,062
-

부산도시공사
부산에코델타3-2
2019-11-28
2025-01-25
36,034
1,466
34,568
-

토목(관급)기타
79,805
56,838
22,967
-

토목(관급)소계
1,356,498
723,699
632,799
-

토목
(민간)

남서울경전철
㈜

신림경전철
2017-02-05
2022-02-02
77,563
39,366
38,197
-

시흥에코라인주식회사
시흥하수관거
2017-12-05
2020-04-04
12,151
10,327
1,824
-

에스지레일주식회사
GTX-A
2019-07-01
2024-06-30
113,255
8,323
104,932
-

토목(민간)기타
7,368
7,350
18
-

토목(민간)소계
210,337
65,366
144,971
-

건축
(관급)
산림청
국립중앙수목원
2016-06-15
2020-05-24
23,283
17,611
5,672
-

서울주택도시공사
고덕강일9단지아파트
2018-09-03
2020-10-04
17,425
12,211
5,214
-

국회사무처
국회도서관자료보존관
2019-03-28
2020-12-31
23,893
7,673
16,220
-

행정안전부정부청사관리본부
공주전산센터
2019-04-01
2022-05-03
17,517
3,241
14,276
-

건축(관급)소계
82,118
40,736
41,382
-

건축
(민간)

국제자산신탁
㈜

e편한세상추동공원2차
2017-03-27
2020-08-31
85,671
76,905
8,766
-

길동신동아3차(아)주택재건축
e편한세상강동에코포레
2017-11-15
2020-04-14
51,130
48,412
2,718
-

㈜
한국토지신탁

e편한세상대전에코포레
2018-01-16
2020-11-15
203,884
153,990
49,894
-

탄방동2구역주택재건축정비사업
e편한세상둔산
2018-02-01
2020-04-20
106,792
101,536
5,256
-

원곡연립2단지정비사업
e편한세상초지역센트럴포레
2018-02-07
2021-04-30
191,524
60,450
131,074
-

주식회사기린건축
논현동도시형생활주택
2018-08-01
2020-10-31
27,830
16,517
11,313
-

북한강관사병영
㈜

화천양구관사
2018-12-01
2021-04-14
54,825
34,635
20,190
-

주식회사오토메카인천안
천안성성오토갤러리
2019-04-30
2020-10-29
33,733
17,552
16,181
-

주식회사씨디엘호텔코리아
힐튼호텔증축공사착공용역
2019-05-31
2021-10-31
163
162
1
-

스카이로지스사모부동산투자회사
영종도항공물류센터
2019-06-28
2021-01-27
95,130
35,594
59,536
-

늘푸른아이2차
㈜

2차경찰관서직장어린이집
2019-08-01
2020-06-05
21,530
13,864
7,666
-

주식회사디디티
인천고잔지식산업센터
2019-08-01
2021-12-31
71,220
5,986
65,234
-

홍은1주택재건축정비사업조합
홍은제1재건축
2019-11-29
2022-11-28
32,759
3,421
29,338
-

엘비전문투자형13호사모부동산투
용인고안
2020-01-15
2021-04-14
24,066
1,152
22,914
-

메이플레이스
㈜

마곡지구복합건축물
2020-02-01
2022-02-28
23,532
342
23,190
-

건축(민간)기타
112,642
108,307
4,335
-

건축(민간)소계
1,136,431
678,825
457,606
-

합 계
2,785,384
1,508,626
1,276,758
-

●

대림씨엔에스
㈜

스틸사업부

(단 위 : 백만원)

구분
발 주 처
공 사 명
계 약 일
완공예정일
기본
도급액
완성
공사액
계약
잔액
비 고

민간
흥원건설
부산외곽순환7공구(SBArch,대감분기점)
2013-06-19
2020-03-10
8,318
8,318
-
-

흥원건설
성남-장호원5공구(가산교)
2014-12-18
2020-12-31
1,007
1,004
3
-

대림산업
산성터널 접속도로 1공구 (H-Beam)
2015-04-20
2020-12-31
334
263
71
-

대림산업
김해시우회도로(무계-삼계)2차
2015-05-20
2024-12-31
10,101
8,190
1,911
-

금호산업
대구외곽순환 건설공사 4공구
2015-06-12
2020-12-31
13,373
9,734
3,639
-

대림산업
밀양-울산 7공구
2015-11-03
2020-12-31
3,896
3,667
229
-

대림산업
동해선 포항 삼척 철도10공구
2015-11-23
2020-03-31
971
971
-
-

대림산업
동해선 포항 삼척 철도10공구(SB합성)
2015-11-25
2020-03-31
2,411
2,411
-
-

코오롱글로벌
고속국도 밀양울산 10공구
2016-02-29
2021-02-28
2,423
2,289
134
-

한양
고속국도 밀양울산 1공구
2016-07-01
2020-12-31
5,599
5,331
268
-

진흥기업,가산건설
진접-내촌 도로건설공사 2공구
2016-06-23
2020-09-17
4,899
4,678
221
-

고려개발
서울외곽선 송파나들목
2016-11-30
2020-12-31
7,857
7,399
458
-

케이씨씨건설
신갈-수지 영덕교 강교제작
2016-12-01
2020-10-31
3,345
2,953
392
-

고려개발
에코델타시티4공구
2016-12-20
2020-07-09
4,993
4,504
489
-

한진중공업
서해선(홍성-송산)복선전철 9공구
2017-06-30
2021-06-30
12,239
9,054
3,185
-

대림산업
서해선(홍선-송산) 8공구
2017-07-31
2020-12-31
796
703
93
-

고려개발
안성-구리 12공구
2017-07-31
2021-06-30
17,901
7,390
10,511
-

대림산업
동대구-영천철도4공구
2013-08-19
2020-11-30
4,376
4,162
214
-

대림산업
도담_영천6공구(크로스아치 외)
2014-12-19
2020-08-31
27,543
26,516
1,027
-

고려개발
진접선(당고개-진접)복선3공구
2015-08-03
2020-03-31
6,002
6,002
-
-

대림산업
서해선5공구(더블아치교외)
2015-11-18
2022-06-30
82,114
64,436
17,678
-

포스코건설
지도임자간 연육교. 연도교
2016-03-24
2020-12-31
16,518
16,005
513
-

흥원건설
부산외곽순환10공구(수영강교)
2016-05-30
2020-01-31
4,708
4,708
-
-

대림산업
영암-해남 기업도시 진입도로 1공구
2016-10-05
2021-12-08
24,294
22,181
2,113
-

고려개발
이천-충주 5공구
2015-11-25
2020-05-13
37,745
33,145
4,600
-

대림산업
제물포터널
2017-01-23
2020-10-15
954
877
77
-

대림산업
수원외곽순환
2017-07-12
2020-06-20
5,554
5,236
318
-

삼현PF
김천시 국도대체(옥률-대륭)
2017-09-29
2023-06-19
1,228
511
717
-

동아건설산업
추포-암태
2017-10-30
2020-09-30
4,620
4,341
279
-

포스코건설
지도-임자 상수도관
2017-11-03
2021-12-31
1,103
788
315
-

포스코건설
지도-임자 전력관
2017-11-24
2020-05-31
888
568
320
-

코백주식회사
경부선 구일역 구내 안춘천교
2017-12-26
2021-09-30
589
244
345
-

대림산업
새만금남북1단계3공구
2017-12-21
2022-10-31
61,614
48,756
12,858
-

극동건설
이천충주2공구
2017-09-29
2020-06-05
2,941
2,651
290
-

흥원건설
파주-포천1공구(SB.ARCH)
2017-12-22
2024-03-02
1,889
1,770
119
-

한신공영
중앙선 도담-영천 복선전철 제7공구
2018-02-12
2020-04-30
1,759
1,723
36
-

두산중공업
창녕-밀양1공구
2018-07-27
2023-12-31
12,966
5,452
7,514
-

흥원건설
상동-밀양(밀양강교,SB ARCH))
2018-09-12
2022-09-23
11,560
9,236
2,324
-

서희건설
서해선6공구(SB합성)
2018-10-10
2020-04-30
810
785
25
-

대림산업
냉정-부산5공구 서부산낙동강교 보수보강
2018-11-05
2020-06-30
5,929
3,591
2,338
-

고려개발
양산선(노포-북정)3공구
2018-11-13
2021-12-31
14,752
5,955
8,797
-

석정건설
이천-충주 5공구(충주천교SF거더)
2018-12-03
2020-09-30
1,759
1,462
297
-

롯데건설
행정중심 복합도시 금강보행교
2019-02-20
2021-08-31
19,440
11,041
8,399
-

흥원건설
홍제교 가설공사
2019-01-09
2020-04-30
2,804
2,434
370
-

대림산업
신서천화력 항만시설 건설공사
2019-04-15
2020-06-30
3,030
2,297
733
-

위본건설
군산항 다목적관리부두
2019-05-28
2021-08-17
1,250
437
813
-

태영건설
도시철도 양산선(노포~북정) 4공구
2019-05-30
2023-09-03
6,652
361
6,291
-

신영기술개발
성남여수택지 소음저감시설
2019-06-10
2020-04-30
382
1
381
-

GS건설
보령LNG터미널(2-2단계) 항만공사
2019-06-21
2021-12-30
13,568
11,544
2,024
-

대림산업
익산일반산업단지 개설공사
2019-08-27
2021-12-31
3,030
2,597
433
-

대림산업
김해시우회도로(무계-삼계) 3차
2019-08-27
2024-12-31
11,800
6,824
4,976
-

청옥(대영)
성성지구-번영로
2019-08-30
2020-04-30
1,200
890
310
-

우정테크
세종-포천(안성~구리)9공구
2019-09-27
2022-12-26
7,030
576
6,454
-

흥원건설
도담~영천 12공구
2019-10-01
2020-12-31
5,555
2,314
3,241
-

계룡건설산업
포승~평택 철도건설 제2공구(SCC거더)
2019-11-06
2021-12-31
450
270
180
-

에드벡트
인천초지 해상 풍황계측기
2019-12-16
2020-04-10
692
622
70
-

대영스틸산업
안양천 횡단보도육교거더 제작 설치
2019-12-23
2020-08-30
1,200
-
1,200
-

롯데건설
부산항(북항)연결교량(1단계)
2019-12-13
2020-10-25
13,750
-
13,750
-

삼현PF
새만금 남북2축 3공구 중 램프교 상부공 공사
2019-12-26
2020-12-22
9,472
-
9,472
-

효명ECS
안성 구리12공구 서하남 jct ramp-e
2020-01-21
2021-12-31
1,853
448
1,405
-

영화건설
북면 원통교 가설공사
2020-02-12
2020-08-12
740
-
740
-

Sk건설
새만금 남북도로 1단계 4공구 건설공사
2020-03-16
2022-12-14
3,200
-
3,200
-

포스코건설
새만금 남북도로 1단계 2공구 건설공사
2020-03-26
2023-07-31
9,460
-
9,460
-

합 계

551,236
392,616
158,620
-

7. 시장위험과
위험관리

가. 자본위험관리

연결실체는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 연결실체의 전반적인 전략은 전기말과 변동이 없습니다.

나. 금융위험관리

1) 금융위험요소

연결실체의 재무부문은 영업을 관리하고 국내외 금융시장의 접근을 조직하며, 각 위험의 범위와 규모를 분석한 내부위험보고서를 통하여 연결실체의 영업과 관련한 금융위험을 감시하고 관리하는 역할을 하고 있습니다. 이러한 위험들은 시장위험(통화위험, 가격위험 포함), 신용위험, 유동성위험을 포함하고 있습니다. 한편, 전기말 이후 연결실체의 금융위험관리목적과 위험관리정책의 변화는 없습니다.

2) 신용위험

전기말과 비교하여 신용위험에 대한 최대 노출정도에 중요한 변동사항은 없습니다.

3) 유동성위험
전기말과 비교하여 금융부채의 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 유의적인 변동은 없습니다.

8. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황

가. 파생상품계약 체결 현황

연결실체가 가입한 파생금융상품은

통화선도, 옵션 등
이며,
연결실체
는 파생금융상품의 계약에 따라 발생된 권리와 의무를 공정가액으로 평가하여 자산과 부채로 계상하고, 동 계약으로부터 발생한 손익은 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 다만, 위험회피를 목적으로 하는 경우, 특정위험으로 인한 자산/부채 및 확정계약의 공정가액의 변동위험을 회피하는 계약관련 회계처리 시 공정가액 위험회피 회계처리와 현금흐름 위험회피 회계처리를 적용하고 있습니다. 통화선도의 공정가액은 거래금융기관이 제공한
평가내역을 이용하였으며 환변동보험은 가중평균선도환율을 적용하여 평가하였습니다.

1) 통화선도 계약

연결실체는 외화거래에 대한 환율변동위험을 회피하기 위하여 한국스탠다드차타드은행 등과 총 29건의 통화선도계약을 체결하고 있는 바, 보고기간 종료일 현재 그 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구 분
매입통화
매입금액
매도통화
매도금액
계약환율
계약건수

매매목적
KRW
26,153
USD
23,774
1,100.07
7

매매목적
EUR
9,318
USD
11,033
1.18
7

매매목적
JPY
335,870
USD
3,166
106.08
7

매매목적
USD
21,444
SGD
30,000
1.40
2

매매목적
CNY
82,411
USD
11,916
6.92
1

매매목적
EUR
6,095
KRW
8,008
1,313.84
5

(전기말)

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구 분
매입통화
매입금액
매도통화
매도금액
계약환율
계약건수

매매목적
KRW
44,910
USD
40,725
1,102.77
10

매매목적
EUR
12,470
USD
14,723
1.18
10

매매목적
JPY
449,475
USD
4,225
106.39
10

매매목적
CNY
82,411
USD
11,772
7.00
1

매매목적
USD
230,000
KRW
267,808
1,164.38
6

매매목적
EUR
6,147
KRW
8,076
1,313.75
6

2) 연결실체는 외화거래에 대한 환율변동위험 및 이자율변동위험을 회피하기 위한 목적으로 1건의 통화스왑계약을 체결하고 있는바, 보고기간 종료일 현재 그 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구분
계약실행일
계약종료일
외화금액
계약금액
수취이자율
지급이자율

매매목적
2018.11.08
2021.11.08
USD 13,000
14,592
LIBOR(3M) + 0.95%
3.43%

(전기말)

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구분
계약실행일
계약종료일
외화금액
계약금액
수취이자율
지급이자율

매매목적
2018.11.08
2021.11.08
USD 13,000
14,592
LIBOR(3M) + 0.95%
3.43%

3) 연결실체는 원화차입에 대한 이자율변동위험을 회피하기 위한 목적으로 1건의 이자율스왑계약을 체결하고 있는바, 보고기간 종료일 현재 그 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(원화단위: 백만원)

구분
계약실행일
계약종료일
대상 원금
수취이자율
지급이자율

매매목적
2017.08.07
2020.08.03
17,500
CD(91일) + 1.81%
3.56%

(전기말)

(원화단위: 백만원)

구분
계약실행일
계약종료일
대상 원금
수취이자율
지급이자율

매매목적
2017.08.07
2021.05.03
25,000
CD(91일) + 1.81%
3.56%

4) 보고기간 종료일 현재 파생상품별 평가내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
매매목적

평가이익
평가손실
자산
부채

통화선도
10,769
2,307
587
4,133

통화스왑
616
-
932
-

이자율스왑
-
1
-
21

합 계
11,385
2,308
1,519
4,154

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
매매목적

평가이익
평가손실
자산
부채

통화선도
24
4,769
24
4,769

통화스왑
454
-
316
-

이자율스왑
-
52
-
20

합 계
478
4,821
340
4,789

5
)
계약기간 만료일 예상되는 손익구조

통화선도

나.
기타 옵션계약 등 관련사항

- 연결실체는 e편한세상 오산세마 주택사업과 관련하여 재무적 투자자를 위한 풋옵션을 제공하고 있습니다.

- 연결실체는 호주 Millmerran Power Partners의 지분 및 후순위채권 인수를 위하여 설립한 밀머란에스피씨㈜의 재무출자자에게 제공한 풋옵션을 제공하고 있습니다.

- 연결실체는 청진이삼프로젝트㈜의 주주인 디오네랜드마크(유), 디아스랜드마크㈜및 DB금융투자㈜와 청진이삼프로젝트㈜ 주식 매매 등에 따라 지급되는 각각의 금원을 상호 이전하고 정산일(2021년 3월 23일)에 해당 주식의 공정가액과 청산가격의 차이를 정산하여 정산금액이 (+)인 경우에는 투자자가 연결실체에게, 정산금액이 (-)인 경우에는 연결실체가 투자자에게 지급하는 스왑 계약을 체결하였습니다.

※ 기타 옵션계약은 'XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항'을 참고하시기 바랍니다.

9. 연구개발 활동

가. 연구개발 조직

1) 연구개발 활동을 전담으로 수행하는 회사별 조직은 아래와 같습니다.

회사명
조직명
주요 연구 내용

대림산업
㈜

건설사업부

기술개발원
(기업부설연구소)
기술기획팀
- 기술개발원 운영 방안 수립
- 기술개발 전략 수립
- 기술기획/관리, 면허관리
- 지식재산권 관련 업무 지원
- 대내외 기술홍보
- 종합자료실 운영/기술정보 제공

토목연구지원팀

- 토목 지반,기초, 수공기술 및 토목환경 분야 연구개발 계획 수립 및 수행

- 기술검토지원/자문 및 안전진단
- TK 및 대안설계관리 및 수주지원

-
용인 기술개발원 실험실 운영

- 외부기술용역

특수교량팀

-
토목구조/재료 분야 연구개발 계획 수립 및 수행

- 토목구조분야 기술지원
- 토목구조분야 기술용역 수행
- 특수교량 위탁관리 용역
- 특수교량분야 TK 및 대안공사 T/F관리
- TK 및 대안공사 기술지원
- 특수교량 기술 DB구축

건축연구지원팀

-
건축구조/재료 분야
연구개발 계획 수립 및 수행

- 기술검토지원/자문 및 안전진단
- TK 및 공공 공사, 개발사업 수주지원
- 외부기술용역
- 기술교육/품질점검

스마트/에코팀

- 건축환경설비 분야 연구개발계획 수립 및 수행

- 기술검토 지원/자문
- TK 및 공공 공사 등 수주지원
- 외부기술용역
- 건축환경연구센터 운영

대림산업
㈜

석유화학사업부

대덕연구소
(기업부설연구소)
연구지원팀
- 전사 R&D 전략 수립, 기술평가, 공동연구 과제 발굴 및 실행 지원 
- 연구소 경영에 관한 사항
- 기술행정에 관한 사항
- 일반행정에 관한 사항
- 시설관리에 관한 사항
- 안전환경보건에 관한 사항

분석지원팀
- 분석연구를 통한 연구활동 지원 업무 
- 연구소 실험용 공기구의 유지관리에 관한 업무 
- 자체 분석연구 및 외부 수탁 분석에 관한 연구 
- 각종 실험 데이터의 종합운영 관리체계 확립에 관한 업무 
- 새로운 분석기법 개발을 통한 효율적인 분석지원에 관한 연구

연구1팀
- PE 신규 제품 및 용도 개발에 대한 연구 
- PE 제품 품질 개선 및 원가 절감에 관한 연구 
- PE 공장 지원 업무 
- PE 촉매 성능 개선에 관한 연구 
- PE 및 PE 촉매 Licensing 관련 업무 
- PE 제품 고객 기술지원 업무 
- PE 제품 규격 관련한 사업 및 공장부문과의 업무협조에 관한 사항

연구2팀
- PB 신규 제품 및 용도 개발에 대한 연구 
- PB 제품 품질 개선 및 원가 절감에 관한 연구 
- PB 공장 지원 업무 
- PB 및 신규 제품 고객 기술지원 업무 
- PB Licensing 관련 기술지원 업무 
- PB 기술 응용한 신규 과제 발굴 및 연구 (Next PB, MDH, cPAO, 석유수지 등)

연구3팀
- EPO 신규 제품 및 용도 개발에 대한 연구 
- EPO 제품 품질 개선 및 원가 절감에 관한 연구 
- EPO 공장 지원 업무 
- EPO 및 신규 제품 고객 기술지원 업무 
- EPO Licensing 관련 기술지원 업무 
- EPO 기술 응용한 신규 과제 발굴 및 연구

공정연구팀
- 공정기술의 개선, 개발에 관한 연구 
- 공정기술의 License화에 관한 연구 
- 공정기술 실용화에 관한 연구 
- 생산 공정 관련 공장 지원 업무 
- 신규 공정 개발 연구 
- 신규사업 관련 공정 기술 지원

미래연구팀
- 신규 사업화 과제 연구
- 신 사업 개발 지원 업무

솔루션팀
- 스페셜티 제품 고객 Formulation 및 솔루션 제공에 관한 업무 
- 스페셜티 제품 응용기술 개발 업무 
- 기술 기반 스페셜티 제품 신규 사업모델 발굴 업무 
- 신 사업 개발 지원 업무 
- 스페셜티 제품 기술 교육 및 인력 양성에 관한 업무

대림자동차공업
㈜

기술연구소
(기업부설연구소)
자동차부품 
기술연구

- 자동차부품 선행연구(모듈제품, 신소재, 신공법)

- 신규개발부품에 대한 고객사와 공동 연구

- 자동차부품 기술전략 및 신제품 개발계획 수립/관리

- 금형설계, 고객사 신규수주금형 제작 및 설계원가 대응

- 고객사 기술 5 STAR 심사 준비 및 대응

- 자동차부품 개발(Guest 설계, 신규제품 이벤트 대응)

- 공정합리화 및 설비 Lay Out의 개발 및 개선

2) 상기 조직 이외에 연구개발 활동을 수행하는 회사별 조직은 아래와 같습니다.

회사명
조직명
주요 연구 내용

대림산업
㈜

건설사업부

토목/
주택
/플랜트
사업본부

도로교량팀/

철도지하철팀/

항만수자원에너지팀/

플랜트BIM팀

-현장시공 기술지원

주택기술팀/

주택
BIM팀

- 기술개발과제 적용성 검토 및 실용화

- 주거성능향상 요소기술 개선 
- 시공기술 표준 제정 및 개정
- 신공법/신자재 적용 검토

- 현장시공 기술지원

주택설비팀/
주택전기팀/

주
택설계팀

- 기술개발과제 적용성 검토 및 실용화

- 신기술 현장적용

- 산업재산권(설비/전기 특허 및 디자인) 발굴 및 적용

- 시공기술 표준 제정 및 개정

- 현장시공 기술지원

상품개발팀
- 상품 기획 및 개발업무
- 산업재산권(디자인) 발굴 및 적용
- 프로젝트 개발/관리업무
- 브랜드 개발/관리업무

FEED설계팀/
공정설계팀

- 기술개발과제 수행
- 산업재산권 관리
(플랜트 관련 특허)

- 보유기술 사업화 및 상용화
- 설계업무 표준화 및 전산화

플랜트토목팀/
플랜트건축팀/

사업준비팀

- 시공기술 지원 및 DB 구축
- 시공기술 공법 개발
- 시공기술 표준 제정 및 개정

대림산업
㈜

석유화학사업부

-
기술팀

-
공정개선연구

나. 연구개발비용

(단위 : 백만원)

과 목
제74기 1분기
제73기
제72기

원 재 료 비
35
377
1,730

인 건 비
4,320
12,858
12,759

감 가 상 각 비
768
3,616
3,818

위 탁 용 역 비
3,879
61,157
27,364

기 타
1,436
8,546
20,202

연구개발비용 계
10,438
86,554
65,873

(정부보조금)
(2)
(485)
(630)

회계처리
판매비와 관리비
9,535
54,260
60,547

제조경비
339
31,275
3,358

개발비(무형자산)
79
534
1,338

연구개발비 / 매출액 비율
[연구개발비용계÷당기매출액]
0.11%
0.89%
0.6%

※ 상기 연구개발비용에는 판관비에 반영된 연구개발비와 당사의 연구개발 부서의 연구개발 소요비용 및 설계비가 포함되었습니다.

다. 연구개발 실적

●
대림산업
㈜

1)

2020년 진행과제

연구과제명
수행기간
연구내용
비 고

케이블교량 글로벌 경쟁력 강화를 위한 전주기 엔지니어링및 가설공법 개발

2016.09~2020.12

- 대형 원형강관 모듈 연결부 수밀성 및 신속 분리 결합 구조 개발

국책

기존 공동주택 공간맞춤형 층간소음 저감기술 개발

2014.09~2021.02

- 공동주택의 습식공정을 배제한 완전건식구조로서 법규기준 및 보행감을 만족하는 기술 개발

국책

케이블 교량 해외시장 진출을 위한 BIM기반 디지털모델 활용 협업환경 구축

2018.06~2021.09

- 건설산업정보화에 따른 BIM기술 확대에 대응하기 위한 관련 기술 개발

국책

터널 내 일산화탄소 및 질소산화물 오염농도 제어를 위한 나노촉매 담지 메조기공형 세라믹 필터메디아 개발

2016.10~2020.06

- 활성탄필터를 대체하는 필터메디아 상용화 기술개발

국책

저비용, 고효율의 노후 공동주택 수직증측 리모델링 기술개발 및 실증

2015.07~2021.03

- 모듈러 건축용 외장시스템 다양화 및 그린 모듈러 기술개발

국책

공동주택 방화문 개발

2020.01~2020.12

- 방화문 구조 개선/신자재 발굴을 통한 결로하자 저감 및 보수 방법 개선

공동

개발기술 상용화를 위한 환경 기술 검증

2019.01~2020.06

- 보유 기술의 해외 검증을 통한 개도국 적용

공동

영구배수 대체용 부력방지 앵커 공법

2020.01~2020.07

- 영구배수 대체 공법 개발

공동

PVC 이중창 중공층 결로저감 시스템 개발

2019.10~2020.12

- 결로저감 이중창 기술 개발

공동

스마트홈 차별화 기술/무선제어기술

2020.01~2020.12

- 고객편의 향상을 위한 스마트홈 기술 개발

공동

TBM 강섬유보강 세그먼트 부재 제작기법 개발 및 실용화 연구

2020.01~2020.06

- Shield TBM 세그먼트 관련 기술 개발

공동

2)

2019년 완료과제

연구과제명
수행기간
연구내용
비 고

동토지역 자원이송망 설계, 시공 및 유지관리기술 개발
2016.07~2019.01
- 동토지역에서 자원이송망 건설을 위해 필요한 설계, 시공 및 유지관리 기술 개발
국책

폐자원에너지화 특성화 대학원 사업
2016.03~2019.02
- 유기성 폐기물 에너지화 분야 글로벌 네트워크 구축 및 산학연계를 통한 시너지
국책

SUPER Concrete 활용 사장교 상부구조 시스템 개발
2013.01~2019.06
- 사장교 상부구조 시스템에 적용하는 수퍼 콘크리트 기술 개발
국책

다기능 스마트 창호 제품 개발
2016.10~2019.06
- IoT 기반 창호형 태양광 블라인드와 능동형 환기 시스템 융합 기술 개발
국책

공동주택 방화문 개발
2018.01~2019.12
- 법적 요구 성능(내화, 차열, 항결로 등)을 만족하는 공동주택용 방화문 개발
공동

적조대응형 해수담수화 시스템 개발
2015.01~2019.12
- 해수 담수화 Plant 운전을 통한 설계, 운영 노하우 확보 및 인력 육성
국책

대규모 비탈면 Risk 예방 기술
2018.12~2019.12
- 비탈면 측량의 정확성을 평가하고 현장 비탈면 Risk 예방
자체

콘크리트 시공성 개선 기술
2019.01~2019.12
- 콘크리트의 유동성을 증가시켜 콘크리트 성능 개선
공동

PE 신규 제품 개발
2019.01~2019.12
- 차세대 PE 제품
자체

스페셜티 신규 제품 개발
2019.01~2019.12
- 기능성 폴리머 제품
자체

3)

2018년 완료 과제

연구과제명
수행기간
연구내용
비 고

슬러지감량형 하수고도처리 기술의 이란 지역 현지 사업화
2016.12~2018.02
- 하수처리 기술 e-Tris의 해외시장 진출을 통한 상용화
국책

적층형 완전건식 바닥구조시스템 개발
2018.01~2018.12
- 보행감, 바닥소음, 에너지 등의 문제점이 해결된 건식 바닥 시스템 개발
자체

저시멘트 자기충전 콘크리트 개발
2018.01~2018.12
- 결합재양을 최소화하여 self-compaction 성능 향상 기술 개발
공동

공동주택 골조공정개선 요소기술 실용화
2018.01~2018.12
- 공동주택 골조 공사 중 재래식 공법에 대한 개선 기술을 현장 실용화 검증
공동

초조강 콘크리트 배합기술 실용화
2018.01~2018.12
- 공동주택 공기단축을 위한 초조강 콘크리트 배합 기술의 현장 실용화 검증
공동

신형식댐 시공 현장적용 기술개발
2018.01~2018.12
- 신형식댐의 원가절감 및 공기단축 요소기술 개발
자체

PE 신규제품 개발
2018.01~2018.12
- PE 신규 제품 개발(차세대 PE 제품 개발)
자체

PB 신규제품 개발
2018.01~2018.12
- PB 신규 제품 개발(Enhanced grade cPB 제품 개발, Customized grade HRPB 제품 개발)
자체

●

㈜

삼호

1)

2019년 완료과제

연구과제명
수행기간
연구개발 및 기대효과
연구개발반영

Preflex빔에 비부착 강선으로 재긴장하여 저형고, 장경간을실현시킨 개선된 RPF빔 제작 기술
2014.01~2019.01
시공성 향상
시공시 반영

●

고
려
개발㈜ 

1)

2019년 완료과제

연구과제명

수행기간
연구개발 및 기대효과
연구개발반영

특수케이싱을 이용한 사석 암반층 시트파일 급속시공법

2018.10~2019.10

공기단축 및 공사비 절감

시공시 반영

●

대림씨엔에스
㈜

1) 2018년 완료과제

연구과제명

수행기간

연구결과 및 기대효과

연구결과 활용 / 제품명 / 비고

10MW급 강재 및 3MW급 복합 합성구조 풍력발전타워 설계기술 개발

2012.11~2018.03

불합리한 설계 관행을 벗어남과 동시에 국내 독자기술 확보로 인한 기술 자립화가 가능

개발된 신형식 풍력발전 타워의 설계, 시공단계를 분석하여 상용화 할 수 있는 최적화된 기술 제시/국토교통부 R&D 과제

내진보강 Hyper Pile의 설계 및 시공에 관한 연구

2017.02~2018.03

내진보강 고성능RC파일 개발 및 두부보강 제품 개발로 구조물의 지진에 대한 내력증대와 현장에 적용성을 확보

내진설계시 기존의 파일과 두부보강 대체 제품으로 활용, FT PILE에 대한 특허출원/내진보강 Hyper Pile / 자체과제

10. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

가. 상표 및 고객관리 정책

1) 지배회사

● 대림산업㈜ 건설사업부

대림산업은 2000년 건설업계 최초로 아파트 브랜드인 ‘e편한세상’을 출시한 이후 대한민국을 대표하는 No.1 브랜드로서 시대의 흐름에 맞는 전문성, 선도, 디자인,서비스 등의 핵심가치를 최우선으로 삼으며 주거문화를 이끌어 나가고 있습니다.

e편한세상은 대림만의 전문성을 통하여 결로 발생과 에너지 손실을 줄이기 위해 집안의 모든 면에 끊김이 없는 단열 라인을 도입했고, 최근 사회적 이슈가 되고 있는 층간 소음 저감을 위한 바닥 구조를 개발해 특허를 받았습니다. 그 외에도 업계 최초로 초미세먼지 저감 기술을 선보인 후 이를 한 단계 업그레이드하여 스마트 클린&케어 솔루션을 선보였으며, e편한세상만의 사운드 디자인을 기획하는 등 소비자와 입주자들로부터 큰 호응을 받을 수 있는 여러 선도 기술을 시장에 내놓고 있습니다. 또한 국내 건설사 최초로 공동주택 디자인에 대한 예술 저작권을 등록하여 아파트의 입면 디자인, 조형물, 문주, 커뮤니티 시설, 조경뿐만 아니라 입주 후 서비스까지 가장 쾌적한 주거 문화 환경을 구축하는 등 e편한세상만의 아이덴티티를 확립하였습니다.

이에 더해, e편한세상은 시대의 흐름에 맞춘 브랜드로 진화하기 위하여 디자인 리뉴얼과 함께 지속적인 상품 평면 개발을 시도하고 있습니다. 최근에는 소비자의 다양한요구 사항을 만족시킬 수 있는 신평면 플랫폼인 C2 House를 개발하였습니다. ‘Creative Living and Customizing Space’라는 의미의 C2 House는 실제 고객들의 주거 행태 조사를 토대로 개발 되었으며 단순 평면 특화가 아닌 인테리어 스타일부터 구조, 설계 등을 통합적으로 차별화한 혁신 평면입니다. 이는 개인의 성향과 개성에 맞춰 사는 공간이라는 의미를 담고 있으며 급변하는 라이프스타일에 유연하게 대처 가능한 평면 플랫폼으로 디자인 차별화, 주거 최적화, 라이프스타일 맞춤을 3가지 핵심요소로 한 대림만의 핵심 역량의 총합입니다.

e편한세상은 아파트 시장을 대표하는 대림의 혁신적인 브랜드로, 삶의 질을 중요시하는 주거 트렌드에 발맞춰 다양한 생활 패턴에 주목하는 등 고객의 요구를 최대한 반영할 것입니다. 이에 e편한세상은 디자인과 기술에 총력을 기울일 뿐만 아니라 현재와 미래의 라이프스타일을 선도할 수 있는 공간을 통하여 진정한 집의 의미를 보여주고자 합니다.

대림산업의 또 다른 주거 브랜드인 아크로(ACRO)는 새로운 콘셉트 ‘The Only One’을 반영한 통합 브랜드 리뉴얼을 진행하며 독보적인 하이엔드 주거 브랜드로 거듭났습니다. 최고 수준의 주거에 대한 정의에서부터 입지, 기술, 품질, 디자인, 서비스 등 상품의 모든 가치를 전면 업그레이드 하였으며, 남다른 철학과 기준으로 기존의 고급 주거와는 차별화된 주거 문화를 구현하고 있습니다.

ACRO의 새로운 주거 콜렉션은 최상위 소비자들의 라이프스타일과 거주 환경의 니즈에 대한 끊임없는 분석을 통해 상위 0.1%의 개성있는 라이프스타일을 반영한 최상의 주거 공간을 선보였으며 모두가 꿈꾸는 하이엔드 주거의 정점을 구현합니다. 앞으로도 ACRO는 주거 문화의 절대 우위 기준을 제시하는 브랜드로서 시대의 영감이 되는 가장 앞선 하이엔드 라이프 스타일 컬렉션을 선보일 것이고 이에 더해 예술적 감성이 조화된 주거 공간, 희소성이 느껴지는 삶의 가치를 바탕으로 최상의 주거 기준을 제시하는 브랜드로 지속 확장해 나갈 것입니다.

●

대림산업
㈜
석유화학사업부

당사는 합성수지 및 필름 제품 제조 판매 부분에서 오랜 기간 취득한 노하우와 업계 선두 기술력을 바탕으로 합성수지 부분 "DaelimPoly", "PolyButene" 및 "DaelimSynol" 및 필름 부분 "DaelimOPP" 브랜드를 구축해 왔습니다. 당사는 최고 품질의 제품과서비스 제공을 통한 고객가치 창출을 최우선 가치로 삼고 있으며 상기의 브랜드를 고객 신뢰의 상징으로 자리매김하는데 노력하고 있습니다. 향후에도 브랜드 이미지 광고 등을 통해 당사 제품의 우수한 품질과 서비스를 지속적으로 홍보하고 해외 전시회등을 통해 해외에서의 브랜드 마케팅을 지속 실시할 예정입니다.

2) 연결대상 종속기업

●

㈜
삼호

당사는 최대주주인 대림산업㈜와 "e편한세상" 이라는 업계 최고 수준 아파트 브랜드를 공유하여 사용하고 있습니다. e편한세상은 '진심이 짓는다' 라는 브랜드 슬로건으로 고객과 커뮤니케이션하며 철저하게 아파트의 실체를 바탕으로 한 꾸밈없고 진솔한 표현 방식으로 소비자의 큰 호응을 얻고 있습니다. 또한 상품과 서비스에서도 외형적인 화려함이나 남에게 과시하는 주택이 아닌 주거의 기본인 품질과 실용성을 추구해 왔습니다.
최근 부동산시장의 장기적인 침체에도 실용적 주거가치를 우선적으로 추구해온 e편한세상의 기본 정신은 시대를 앞서가는 사회적 트렌드로 인정받고 있습니다.
e편한세상은 고객가치 향상을 위하여 Orange Service(업계 최초의 고객만족서비스)를 실시하고
있습니다.
입주 후 더 정확하고 신속한 AS 처리를 위하여 단지 내 오렌지 CS센터를 운영하고 있으며 오렌지매니저가 고객과 함께하고 있습니다.

●

고
려개발㈜ 

당사는 최대주주인 대림산업㈜와 "e편한세상" 이라는 업계 최고수준 아파트 브랜드를 공유하여 사용하고 있습니다. 대한민국을 대표하는 No.1 브랜드로써 화려한 겉모습에 치중하기 보다 실용적인 삶의 공간을 추구하며, 고객에게 가장 편한 주거문화를만들어 나가고 있습니다. e편한세상은 ‘진심이 짓는다’는 브랜드 핵심가치를 위하여 새로운 도전을 멈추지 않고 고객의 요구를 최대한 반영하여 e편한세상에 사는 남다른 자부심을 선사하고자 합니다. 또한 고객 가치 향상을 위하여 업계 최초로 도입하여 시행하고 있는 고객만족 서비스를 실시하고 있으며, 입주 후 더 정확하고 신속한A/S 처리를 위하여 단지 내 오렌지CS센터를 운영하고, 오렌지 매니저가 상주하여입주민의 건강하고 쾌적한 생활에 도움이 되도록 노력하고 있습니다.

●
대림자동차공업

㈜

당사는 로고, DAELIM 등 그룹공동상표를
사용하고 있습
니다.
브랜드가치를 높이기위해 당사 상표 침해 여부를 지속적으로 관리하고 있으며, 고객가치를 높이기 위해 지속적으로 가치요소를 발굴 개선하고
지속적인 고객관리를 위해 고객관리 프로그램을 운용하고 있습니다.

● 대림씨엔에스㈜

당사는 고객 Needs를 반영하고 서비스를 향상시키기 위해 2007년 "Hypile"이라는 브랜드를 도입하여 첫째, 친근함으로 고객과 항상 함께 하고, 둘째, 고품질, 고기능, 차별화된 서비스로 한층 높은 신뢰를 드리며, 셋째, 미래지향적 구조물 창조에 일익을 담당 할 것을 약속 드리고 있습니다. 또한 적극적인 Relationship 및 고객접점관리활동과 더불어 고객만족 설문조사를 실시하여 고객의 요구사항을 적극 반영하여 고객가치 차별화에 의한 Solution을 제공하기 위하여 고객만족을 경영 목표의 최우선으로 삼고 직원 모두가 노력하고 있습니다.

●

글래드호텔앤리조트㈜

당사는 고객의 입장에서
생각하고 의견을 존중하며 고객 요구사항을 반영한 고객감동 및 고품격 서비스 제공을 위해 모두가 노력하고 있습니다. 고객의 소리(VOC) 시스템운영 및 정기적으로 서비스 모니터링, CS활동, 고객만족도 조사 등을 통해 고객의 의견을 수렴하고 개선해 나가고 있으며, 투명경영ㆍ윤리경영이 기업경쟁력의 원동력임을 인식하고 모든 임직원이 지켜야 할 가치판단과 행동의 기준을 마련하고 이를 실천하고 있습니다.

나. 지적재산권 보유 현황

1) 지배회사

●

대림산업
㈜
건설사업부

종류
취득일
내용
근거법령
취득소요인력/기간/비용
상용화 여부 및 
매출 기여도

특 허
2013-12-20
- 물질수지를 이용하여 효율적으로 막세정을 하는 막여과 공정운영방법
특허법
3명/3년
상용화 준비 단계

2014-02-10
- 응집/침전 기능이 부여된 고효율 침지식 막조
특허법
3명/3년

2015-06-11
- C형 스틸 형강과 알루미늄 프레임이 결합된 유닛형 커튼월 구조
특허법
6명/2년

2015-06-17
- 절첩식 단열재
특허법
2명/3년

2015-12-04
- 건물 외피 결로방지용 리모델링 창호 또는 커튼월 시스템과 이를 이용한 대용량 스페이서의 제습제 교체 시공방법
특허법
2명/2년

2016-07-01
- 프리캐스트 콘크리트 바닥판의 일체화를 위한 긴장력에 의한 휨보강 구조를 가지는 강박스 합성거더 및 그 시공방법
특허법
5명/1년

2016-09-06
- 저점성 수화 균열 저감형 매스콘크리트 조성물
특허법
3명/1년

2016-12-09
- 보강섬유를 이용한 콘크리트 구조물의 시공 방법
특허법
1명/2년

2017-05-19
- 아파트 층간소음 완충재용 EVA 조성물
특허법
2명/3년

2017-09-15
- 슬래그 울 집진분을 포함하는 지반보강재, 그라우팅용 B액, 그라우팅재 및 이들을 이용한 그라우팅 공법
특허법
4명/2년

2017-08-02
- 가연성 유기 발포 단열재에 부착성이 우수한 불연성 뿜칠 모르타르 및 그의 제조 방법
특허법
2명/1년

2017-10-23
- 임시 칸막이에 의한 분할 연속타설을 이용하여 고유동성 콘크리트의 경사 상면 시공방법
특허법
3명/2년

2018-08-10
- 평판형 제연댐퍼
특허법
2명/2년

2018-09-03
- 소구경 말뚝의 연결구조와 연결방법
특허법
2명/1년

2019-04-18
- 터널 발파를 위한 데크차지 공법
특허법
6명/2년

2019-07-23
- 탈선 경보 및 탈선 방지 구조를 가지는 리프팅 갠트리

특허법

5명/2년

2019-07-23
- 수중 내에서의 결합이가능한 원형관 모듈의 연직 접합 시공방법, 연직 접합구조 및 이에 의한 원형관 모듈의 접합구조물

특허법

3명/2년

2019-08-12
- 가변형 벽식 구조 공동주택

특허법

13명/2년

2019-08-12
- 하지 매립형 프리캐스트 콘크리트 부재 및 이를 이용한 층간 방화구조
특허법
1명/2년

2019-09-02
- 지장물이 존재하는 고유동성 콘크리트의 하향경사 상면의 성형을 위한 조립식 힌지개폐 거푸집 장치 및 이를 이용한 하향경사 상면 콘크리트 구조물의 시공방법

특허법

4명/2년

2019-10-11
- BIM 시스템을 활용한 수배관 설계 방법
특허법
4명/2년

2019-10-17
- 악세스플로어와 건식패널의 조합에 의한 건물 바닥 구조
특허법
2명/2년

2019-10-21
- 캠버 일치 구조를 가지는 래티스 보강철근 조립체-파형 플레이트의 합성데크 및 그 제작방법
특헙법
9명/2년

2019-10-21
- 캠버 조정 결합재에 의한 캠버 일치 구조를 가지는 래티스 보강철근 조립체-파형 플레이트의 합성데크 및 그 제작방법
특허법
9명/2년

2019-10-21
- 덧창
특허법
4명/2년

2019-11-06
- 초조강 결합재 및 이를 이용한 초조강 콘크리트 조성물
특허법
4명/2년

2020-01-20
- 거푸집용 연결핀
특허법
8명/1년

2008-01-15
- 3성분계 결합재 및 3성분계 잠열성 수화열 저감제를 함유한 저발열 콘크리트 조성물
특허법
1명/2년
상용화 단계

2008-02-04
- 잠열 특성을 지닌 프리믹스형 초저발열 결합재 조성물 및 이를 이용한 콘크리트 수화온도 저감방법
특허법
1명/2년

2008-12-01
- 공동주택의 바닥충격음 차단시스템
특허법
1명/2년

2010-02-03
- 공조 및 배연기능을 겸비한 하이브리드 광덕트 시스템 및 그의 제어방법
특허법
2명/1년

2010-02-03
- 지중열 교환시스템 및 그의 시공방법
특허법
1명/2년

2011-03-09
- 보강철물에 의해 날개부를 형성하여 결로와 열손실을 방지하는 구조의 현관문
특허법
3명/1년

2011-06-13
- 콘크리트 이온화 촉진을 위한 혼화제 조성물 및 이를 포함한 친환경 저탄소 콘크리트 조성물
특허법
4명/1년

2011-07-05
- 공정내 잉여슬러지의 감량화가 가능한 하수고도처리장치 및 방법
특허법
4명/2년

2011-07-28
- 건식외단열벽체시스템
특허법
2명/2년

2011-09-27
- 현장타설 콘크리트말뚝 선단부 포스트그라우팅 장치 및 이를 이용한 현장타설말뚝 선단보강 그라우팅 방법
특허법
2명/2년

2011-10-04
- 발열부하 제어기능을 가진 열회수 환기장치 및 이를 이용한 실내의 환기시스템
특허법
3명/2년

2011-11-02
- 하수 잉여 슬러지의 감량화를 위한 미생물의 내생호흡 유도용 혐기조 및 이를 이용한 하수 슬러지 감량 방법
특허법
4명/2년

2011-11-16
- 부등침하 저감 구조를 가지는 이질기초의 시공방법
특허법
1명/2년

2012-01-06
- 배선설비가 매립된 경량 콘크리트 패널, 이를 설치하기 위한 런너부재 및 이를 이용한 벽체 설치 구조
특허법
2명/2년

2012-03-05
- 지중열 복원이 가능한 지중열 교환기 및 이를 이용한 지중열 교환 시스템
특허법
2명/2년

2010-08-01
- 긴장재의 장력측정을 위한 광섬유 센서의 설치구조 및 설치방법
특허법
3명/1년

2014-01-23
- Free CaO을 함유하는 친환경 저시멘트 결합재 조성물
특허법
3명

2014-06-02
- 현수교의 보강형 인상을 위한 갠트리
특허법
3명

2014-07-07
- 가압형-침지형 하이브리드 막 여과시스템
특허법
3명/4년

2014-11-05
- 텐던체어기능의 연결 전단보강 철물을 이용한 프리캐스트 기둥과 현장타설 슬래브의 접합부 구조 및 접합부 시공방법
특허법
4명/1년

2015-11-10
- 건물 하부 지반에서의 지중열 교환용 열순환 파이프 시공방법
특허법
2명/4년

2016-01-12
- 고하중 장스팬 바닥구조를 위한 병렬 PC 복합보 및 이의 시공 방법
특허법
3명/2년

2016-03-09
- 세대 내력 벽체 정렬형 아파트
특허법
3명/2년

2016-04-06
- 봅슬레이 트랙 시공을 위한 지그, 이를 구비한 냉매파이프-지그 조립체 및 이를 이용한 봅슬레이 트랙의 시공방법
특허법
2명/1년

2016-07-04
- 바이패스와 필터를 이용한 공기청정형 환기시스템 및 이를 이용한 실내외 공기의 급배기방법
특허법
3명/2년

2016-08-01
- 수중에서의 파일 캡 형성을 위한 피씨 하우스 시공방법 및 피씨 하우스 설치구조
특허법
4명

2016-08-31
- 핑거연결플레이트를 이용한 PC박스 및 그 시공방법
특허법
9명/1년

2016-09-01
- 커플링 보강케이블을 이용한 주케이블 보강구조를 가지는 현수교 및 그 시공방법
특허법
3명/3년

2016-09-06
- 저점성 수화 균열 저감형 매스콘크리트 조성물
특허법
1명/1년

2016-12-21
- 모듈화된 외부벽체를 이용한 가변형 벽식튜브 구조 및 이를 구비한 건축구조물
특허법
5명/2년

2017-04-11
- 역타공법용 층고 절감형 바닥 구조 및 층고 절감형 바닥구조를 이용한 역타 공법
특허법
5명/2년

2017-05-11
- 유량 균등형 다단 분기식 절수 수전구
특허법
2명/1년

2017-05-19
- 실리케이트계 콘크리트 액상하드너
특허법
1명/2년

2017-05-19
- 아파트 층간소음 완충재용 EVA 조성물
특허법
2명/3년

2017-08-21
- 트러스 거더 탈착식 데크플레이트
특허법
5명/1년

2017-09-12
- 거푸집용 연결핀
특허법
8명/2년

2018-01-02
- 콘크리트 내한 촉진제
특허법
2명/2년

2018-06-28
- 변단면 형상의 개량체를 지중에 형성하는 저하중 건축물용 지내력 기초 시공방법
특허법
2명/2년

2018-09-12
- 드라이 펜던트 타입 측벽형 스프링클러 헤드
특허법
2명/4년

2018-12-26
- 자립형 거푸집을 이용한 합벽 시공용 거푸집 시스템 및 합벽 시공용 거푸집의 시공 방법
특허법
5명/1년

2019-02-26
- 자립형 거푸집을 이용한 합벽 순타 시공용 무지주 거푸집 시스템 및 이의 시공 방법
특허법
14명/2년

2019-05-17
- 건축물의 단열구조 및 그 형성방법
특허법
3명/2년

2019-05-20
- 욕실 건식 방수 구조
특허법
7명/4년

2019-05-29
- 고유동성혼화제가 포함된 자기충전 콘크리트 조성물
특허법
1명/2년

2019-06-12
- 천정설비 집합형 모듈바 및 이를 이용한 건물 실내의 천정 마감 구조
특허법
3명/5년

2019-06-19
- 콘크리트용 자기충전 첨가제 조성물 및 이를 이용한 저강도 자기충전 콘크리트 구조물
특허법
1명/2년

2019-07-04
- 방화문
특허법
4명/4년

2020-03-30
- 도어씰
특허법
4명/1년

※ 지적재산권 관련하여, 현재 회사의 매출 등에 기여 및 향후 기대효과는 연구개발 중인 관계로 정량적인 기재가 불가합니다.

●

대림산업
㈜
석유화학사업부

종 류
취 득 일
내 용
근거법령
취득소요인력/기간/비용
상용화 여부 및
 매출기여도

특허
2003-10-28
- 메탈로센 화합물과 이로부터 제조되는 메탈로센 촉매 및 이를 이용한 올레핀의 중합방법
특허법
6명/1년4개월/
 11억 소요
상업화 단계

2004-08-30
- 메탈로센 화합물 및 이를 포함하는 촉매 조성물
특허법
6명/11개월/
 8억 소요

2005-04-20
- 폴리부텐의 제조방법
특허법
6명/11개월/
 1.9억 소요

2005-11-11
- 부텐 소중합체의 제조방법
특허법
4명/1년
 2억 소요

2005-11-22
- 메탈로센 담지촉매 조성물 및 그 제조방법
특허법
6명/11개월/
 12억 소요

2005-11-30
- 벌키 싸이클로알킬로 치환된 싸이클로펜타디에닐 리간드를 포함하는 메탈로센 촉매 조성물 및 이를 이용한 올레핀의 중합방법
특허법
7명/8개월/
 2.5억 소요

2005-11-30
- 폴리올레핀의 중합방법
특허법
7명/8개월/
 2.5억 소요

2005-11-30
- 폴리올레핀의 예비중합방법
특허법
7명/8개월/
 2.5억 소요

2006-05-19
- 비대칭성 비가교형 메탈로센 화합물 및 이를 포함하는 촉매 조성물
특허법
7명/1년4개월
 11억 소요

2006-12-05
- 폴리올레핀 수지조성물 및 필름
특허법
3명/2년

2007-01-26
- 다중핵 전이금속 화합물, 이를 포함하는 촉매시스템 및 이를 이용한 올레핀의 중합방법
특허법
5명/1년8개월/
 12억 소요

2007-02-05
- 올레핀류 중합용 촉매 및 이를 이용한 올레핀류의 중합 방법
특허법
4명/5개월/
 2.5억 소요

2007-12-14
- 폴리부텐 중합체 조성물 및 그 제조방법
특허법
6명/6년/
 3.5억 소요

2008-04-28
- 삼불화붕소 착물 촉매의 제조방법 및 이를 이용한 고반응성 폴리부텐의 제조방법
특허법
3명/6년/
 3.5억 소요

2008-08-05
- 고농도 이소부텐을 이용한 고반응성 폴리부텐의 제조방법
특허법
4명/6년/
 3.5억 소요

2010-07-01
- 올레핀의 중합 방법
특허법
5명/2년/

2010-08-11
- 올레핀 중합 촉매 및 이를 이용한 폴리올레핀 중합체 제조방법
특허법
6명/2년

2010-09-06
- 폴리올레핀의 중합방법
특허법
5명/1.5년

2010-09-06
- 내부순환 유동층 중합반응기 및 이를 이용한 폴리올레핀의 중합 방법
특허법
5명/2년

2010-12-02
- 알파-올레핀의 기상중합방법
특허법
5명/2년

2010-12-02
- 알파-올레핀의 기상중합방법
특허법
5명/2년

2011-11-24
- 삼불화붕소 착화합물 촉매 및 이를 이용한 고반응성 폴리부텐의 제조방법
특허법
3명/2년

2012-03-26
- 멀티모달 폴리올레핀 제조를 위한 촉매 및이를 이용한 올레핀의 중합방법
특허법
2명/2년

2012-07-30
- 글리콜 모노-터셔리-부틸에테르 화합물의 제조방법 및 이에 의해 제조된 글리콜 모노-터셔리-부틸에테르 화합물
특허법
3명/2년

2012-09-26
- 글리콜 모노-터셔리-부틸에테르와 글리콜 디-터셔리-부틸에테르 혼합물의 분리 방법
특허법
3명/3년

2013-03-28
- 동시결정화에의하여열안정성이개선 된 열접착증을갖는연신공압출필름
특허법
3명/2.5년

2013-05-21
- 메탈로센 화합물, 이를 포함하는 촉매시스템및이를이용한 올레핀의 중합방법
특허법
3명/2년

2013-11-14
- 글리콜에테르를이용한고순도이소부텐의제조방법
특허법
5명/3년

2013-11-14
- 글리콜 모노-터셔리-부틸에테르 화합물의 제조방법
특허법
5명/2.5년

2013-11-14
- 멀티모달 폴리올레핀 수지 및 이로부터 제조되는 성형체
특허법
5명/2년

2014-01-17
- 비대칭성 비가교형 메탈로센 화합물의 제조방법
특허법
2명/2년

2014-04-01
- 불소 성분을 포함하는 폐수의 처리 방법
특허법
5명/2년

2014-04-04
- 스티프니스와 열접착성이 우수한 포장용 리드 필름
특허법
3명/2년

2014-05-08
- 삼불화붕소 착물 촉매 및 이를 이용한 고반응성 폴리부텐의 제조방법
특허법
5명/3년

2014-08-05
- 우수한 열접착 특성을 갖는 연신 공압출 필름
특허법
3명/2년

2014-08-28
- 성형성 및 기계적 물성이 우수한 멀티모달 폴리올레핀 수지 제조를 위한 촉매 조성물 및 이를 이용한 중합방법
특허법
5명/2년

2014-10-28
- 다양한 분자량을 가지는 폴리부텐의 제조 장치 및 방법
특허법
4명/2년

2014-10-30
- 폴리부텐의 제조방법
특허법
4명/2년

2014-11-06
- 투명창용 OPP 필름 및 이를 이용한 투명창이 구비된 봉투
특허법
2명/2년

2015-04-07
- 폴리부텐 제조 시 사용되는 원료의 재순환 장치 및 방법
특허법
3명/2.5년

2015-04-07
- 폴리부텐 제조 시 발생되는 할로겐의 제거 장치 및 방법
특허법
4명/4년

2015-04-07
- 분자량 조절이 용이한 폴리부텐의 제조장치 및 방법
특허법
4명/3년

2015-04-22
- 우수한 생산성 및 내열성을 갖는 합성지
특허법
5명/2년

2015-05-21
- 반응성 폴리부텐 및 비반응성 폴리부텐의 선택적 제조장치 및 방법
특허법
4명/3년

2015-11-05
- 에틸렌과 알파-올레핀의 중합 장치 및 제조방법
특허법
5명/3년

2016-06-02
- 노르말 프로판올을 포함한 촉매를 이용한 폴리부텐의 제조방법
특허법
4명/3년

2016-09-12
- 폴리부텐의 제조방법
특허법
4명/3년

2016-09-12
- 폴리프로필렌 다층 필름을 이용한 데코시트
특허법
2명/2년

2017-11-17
- 용융강도가 높은 멀티모달 폴리올레핀 수지 및 이로부터 제조되는 성형체
특허법
6명/2년

2018-05-02
- 개질된 담체를 포함하는 폴리올레핀 중합 촉매 및 이를 이용한 폴리올레핀의 제조 방법
특허법
7명/2년

2018-08-03
- 이축연신 폴리프로필렌 다층 필름 및 이를 이용한 디스플레이용 보호 필름
특허법
2명/2년

2018-08-20
- 요철이 형성된 이축연신된 불투명한 백색필름
실용신안법
2명/2년

2018-09-27
- 멀티모달 폴리올레핀 수지 및 이로부터 제조되는 성형체
특허법
11명/3년

2019-12-26
- 용융강도가 높은 멀티모달 폴리올레핀 수지 제조를 위한 촉매 조성물 및 이를 이용한 멀티모달 폴리올레핀 공중합체
특허법
5명/3년

2006-09-04
- 열수축 필름용 조성물 및 열수축 필름
특허법
4명/2년
상업화 준비
 단계

2010-07-01
- 고분자량 폴리올레핀 제조방법
특허법
7명/2년/

2010-12-02
- 삼상 유동층 반응기를 이용한 알파-올레핀의 삼상중합 방법
특허법
5명/2년

2013-09-30
- 다중 접착층을 가진 연신 공압출 필름
특허법
3명/2년

2014-05-08
- 에틸렌과 알파-올레핀의 공중합체 및 그제조방법
특허법
4명/2년

2014-11-11
- 올레핀의 중합 방법
특허법
3명/2년

2017-06-15
- 이축연신 이지필 필름 및 이를 이용한 이축연신 이지필 포장재
특허법
2명/2년

2017-07-26
- 이축연신 백색 필름 및 그 제조 방법
특허법
2명/2년

2018-12-27
- 구아니디네이트 리간드를 갖는 신규한 포스트 메탈로센 화합물
특허법
5명/2년

2019-06-28
- 보호필름을 포함한 이축연신 폴리프로필렌 데코시트 필름 및 이를 이용한 무늬목 제조방법
특허법
4명/2년

2019-08-16
- 이축연신 폴리프로필렌 데코시트 필름 및 이를 이용한 무늬목 제조방법 (제2013168호)
특허법
4명/2년

2019-08-16
- 이축연신 폴리프로필렌 데코시트 필름 및 이를 이용한 무늬목 제조방법 (제2013169호)
특허법
3명/2년

2019-08-16
- 폴리올레핀 수지 조성물 및 이의 제조방법
특허법
7명/3년

2020-03-30
- 기어유용 윤활유 조성물
특허법
2명/2년

2012-04-24
- p-디클로로벤젠의 분리방법
특허법
2명/2년
미 상업화

2018-02-20
- 기상 중합 반응기 및 이를 이용한 알파-올레핀의 중합 방법
특허법
3명/2년

2) 연결대상 종속기업

●

㈜
삼호

종 류
취득일
내 용
근거법령
등록번호
취득소요인력/
기간/ 비용
상용화 여부 
및 기여도
독점적,
배타적
사용기간

특허
2005-11-08
프리캐스트 콘크리트 조립용 서포트 
시스템 및 그 시공방법
특허법
제0526231호
2명/1년/0.15억
시공시 적용중
원가절감 효과
20년

2006-01-20
흙막이 겸용 옹벽 및 그 시공방법
특허법
제0544012호
2명/1년/0.2억
시공시 적용중
원가절감 효과
20년

2012-05-21
콘크리트 구조물의 전단력 및 부모멘트 보강 장치 및 박스형 콘크리트 구조물
특허법
제1150357호
2명/1년/0.2억
시공시 적용중
원가절감 효과
20년

2016-03-03
다단 분배용 수전구
특허법
제1601870호
2명/1년/0.2억
시공시 적용중
원가절감 효과
20년

2017-12-07
전단보강재를 사용한 층고절감형 지하층의 기초바닥구조 및 시공방법
특허법
제1808833호
2명/1년/0.3억
시공시 적용중
원가절감효과
20년

신기술
2012-02-06
삽입형 평면 트러스를 이용한 철근콘크리트 무량판 구조의 슬래브-기둥접합부의 전단보강공법
건설기술
관리법령
제641호
3명/1년/0.2억
시공시 적용중
원가절감 효과
10년

2015-08-03
긴급 수해복구를 위한 강데크 보강 슬래브 교량구조
자연재해대책법
제97호
2명/1년/0.2억
시공시 적용
5년

2016-06-10
콘크리트 박스 구조물 우각부에 프리폴렉스 강재를 이용한 전단 및 휨 보강 기술
자연재해대책법
제2016-11호
2명/1년/0.2억
시공시 적용
5년

●

고
려개발㈜ 

종 류
취득일
내 용
근거법령
등록번호
취득소요인력/
기간/ 비용
상용화 여부 
및 기여도
독점적,
배타적
사용기간

특허
2001-12-26
벽구조물
특허법
10-0464030
-
-
20년

2002-07-16
강박스 교량에 있어서 소음 및 진동 감소 장치
특허법
10-0455248
-
-
20년

2002-10-18
차량 회전 장치
특허법
10-0479177
-
-
20년

2003-01-17
보행 구조물
특허법
10-0508292
-
-
20년

2004-03-31
통수단면 확보를 위한 교각의 중공 단면확대 시공방법 및 그 구조
특허법
10-0500143
-
-
20년

2004-12-29
피에이치씨 파일의 볼트체결식 조인트 슈
특허법
10-0687471
-
-
20년

2005-06-20
균등침하를 유도할 수 있는 블록식 보강토옹벽
특허법
10-0696994
-
-
20년

2005-07-01
슈받침부 콘크리트블록 거푸집
특허법
10-0638363
-
-
20년

2005-07-01
슈받침 콘크리트블럭의 시공방법
특허법
10-0638365
-
-
20년

2005-11-04
확폭플랜지부가 형성된 교량용 유형 거더 설치방법
특허법
10-0645491
-
-
20년

2006-07-20
등입도 투수성 콘크리트 보강 쇄석말뚝
특허법
10-0816382
-
-
20년

2006-09-06
슬래브합성형 데크플레이트
특허법
10-0777632
-
-
20년

2006-09-06
굴착지반의 버팀대 구조물
특허법
10-0808109
-
-
20년

2007-01-29
복합 강관을 이용한 그라우팅 방식의 지반보강장치 및 이를통한 지반보강공법
특허법
10-0772684
-
-
20년

2007-08-14
마루판 하자 방지를 위한 바닥시공법
특허법
10-0878758
-
-
20년

2008-04-10
피씨 암거 연결 시공방법
특허법
10-0903088
-
-
20년

2008-05-15
흙막이 벽체용 합성 파일 및 그것을 이용한 원심성형방식의 흙막이 벽체
특허법
10-0936668
-
-
20년

2008-12-24
강합성 벽체파일을 이용한 지하차도의 시공방법
특허법
10-0938395
-
-
20년

2009-08-01
자주식 대차 장치를 가지는 연속 구조물 시공용 거푸집 및 그 거푸집을
 이용한 연속 구조물의 시공 방법
특허법
10-1130923
-
-
20년

2009-09-09
우수저류조
특허법
10-0952605
-
-
20년

2010-06-23
프리캐스트 세그먼트를 이용한 라멘 구조물 시공방법
특허법
10-0993777
-
-
20년

2011-03-25
친환경 저탄소 프리캐스트 콘크리트 및 그 제조방법
특허법
10-1065179
-
-
20년

2011-09-20
박스형 콘크리트 구조물의 전단력 및 부모멘트 보강 장치 및 박스형 콘크리트 구조물
특허법
10-1150357
-
-
20년

2011-12-26
프리캐스트 콘크리트 중공 슬래브 및 이의 제조방법
특허법
10-1166897
-
-
20년

2011-12-26
코팅 프리캐스트 콘크리트 제작공법
특허법
10-1255493
-
-
20년

2014-02-28
방음벽 기초 구조물을 이용한 방음시설 시공 방법
특허법
10-1581938
3명/1년/0.05억
-
20년

2014-03-11
외부 긴장재를 이용한 교각의 내진보강 공법
특허법
10-1631526
3명/1년/0.05억
-
20년

신기술
2012-10-08
전단보강재를 삽입한 복합강관 압력식 네일링 공법
건설기술 진흥법
제673호
2명/1년/0.2억
PQ점수 확보
9년

2013-07-23
등입도 투수성 콘크리트로 보강한 육상 연약지반 개량 골재말뚝 공법
건설기술 진흥법
제705호
2명/1년/0.2억
PQ점수 확보
8년

2019-10-02
특수케이싱을 이용한 사석·암반층 시트파일 급속시공법
자연재해대책법
제2019-11호
2명/1년/0.2억
PQ점수 확보
5년

녹색기술
2020-01-30
폐아스콘을 아크릴 에멀젼계 계면활성제와 시멘트로 안정처리한 아스팔트 포장용 기층재 생산기술
저탄소 녹색성장 
기본법
제GT-20-00825호
2명/1.5년/0.25억
PQ신인도 가점 2점 확보
3년

●
대림씨엔에스
㈜

종 류
취득일
내용
근거법령
취득소요인력/ 
기간/비용
상용화 여부 및 
매출기여도

특 허
2000-05-09
강교구조물의 보강재 용접장치
특허법
5명/1년/40백만원
상용화

2000-05-29
박스거더 대조립 유압장치
특허법
7명/2년/58백만원

2007-03-16
PHC PILE 건물의 기초 겸 기둥
특허법
5명/1년/3백만원

2007-06-11
PHC기둥의 보 접합용 패널 존
특허법
5명/1년/2백만원

2009-03-12
팔레트
특허법
3명/1년/3백만원

2011-04-01
콘크리트 거푸집의 연결재
특허법
3명/2년/3백만원

2012-10-05
파일야적을 위한 플라스틱받침
특허법
2명/2년/2백만원

2013-02-19
콘크리트 버 제거장치
특허법
2명/1년/3백만원

2013-07-10
고강도 다각형 원심성형 기둥의 원심오차 보정구조
특허법
7명/2년/1백만원

2013-07-10
고강도 다각형 원심성형 기둥과 철골보의 접합구조
특허법
7명/2년/1백만원

2013-09-25
다각형 형상을 가진 원심성형기둥
특허법
7명/2년/1백만원

2014-07-15
원심성형 기둥용 철골보 및 기둥 동시 접합구조
특허법
7명/2년/1백만원

2014-08-27
폭열방지용 내열성 섬유를 이용한 고강도 원심성형 콘크리트 기둥 구조 및 그 제조방법
특허법
7명/2년/1백만원

2015-05-12
PHC 말뚝 조인트
특허법
2명/1년/4백만원

2016-07-01
프리캐스트 콘크리트 바닥판의 일체화를 위한 긴장력에 의한 휨보강 구조를 가지는 강박스 합성거더 및 그 시공방법
특허법
5명/2년/4백만원

2016-11-23
절곡강판을 이용한 강박스 거더
특허법
9명/2년/40백만원

2018-10-29
절곡형 하부플랜지를 갖춘 강박스 거더
특허법
5명/2년/180백만원

2019-10-14
흙막이 벽체용 고강도 PHC 파일
특허법
2명/1년/4백만원

●
글래드호텔앤리조트㈜

종 류
취득일
내 용
근거법령
비 고

서비스표
1994-03-23

서비스표 등록번호 : 제023366호 
 지정상품 : 제112류 (호텔업, 관광여행사업, 여행알선업, 골프장 경영업 등) 
 존속기간 :
2024.03.23

상표법
-

1994-03-23

서비스표 등록번호 : 제023365호 
 지정 상품 : 제112류(호텔업, 관광여행사업, 여행알선업, 골프장경영업 등) 
 존속기간 :
2024.03.23

상표법
-

1994-04-25

서비스표 등록번호 : 제023651호 
 지정상품 : 제112류 (골프장경영업, 관광숙박업, 콘도미니엄업 등) 
 존속기간 :
2024.04.25

상표법
-

다. 정부의 법률, 규정 등에 의한 규제사항이 회사에 미치는 영향

1) 지배회사

●
대림산업
㈜
건설사업부

건설산업은 수주산업으로 발주자의 영향이 크고, 고용유발효과, 환경 등 국가경제에 큰 영향을 미치는 특성상 정부의 건설관련 각종법령이나 제도의 영향을 크게 받습니다. 당사는 사업 및 공종에 따라 건설산업기본법, 건설기술
진흥법
, 독점규제 및 공정거래에 관한 법률, 하도급거래 공정화에 관한 법률, 건축법, 주택법, 도시 및 주거환경정비법, 건축물의 분양에 관한 법, 표시 및 광고의 공정화에 관한 법, 전기공사업법등 다양한 법규 및 규제의 영향을 받고 있으며, 정부나 지자체가 발주처인 공공공사의 경우
국가를 당사자로 하는 계약에 관한 법률
, 기획재정부 회계예규 등의 적용을 받고 있습니다.

●

대림산업
㈜
석유화학사업부

석유화학 업종 특성상 대부분의 HSE 관련 규제를 받고 있습니다. 안전/보건부문으로는 산업안전보건법(PSM 등), 고압가스안전관리법, 위험물안전관리법 등을 규제받고있으며 환경부문으로는 화학물질 관련법규, 대기/수질/폐기물/토양 부문, 온실가스 배출권거래제 등에서 규제받고 있습니다. 국외 규제사항으로는 EU REACH 등이 존재합니다. 사회적으로 HSE에 대한 관심도가 지속적으로 증가하고 있고, 산안법 전면개정으로 원청사의 안전관리 책임 강화 등 법규제 수준도 꾸준히 높아지고 있습니다.이런 대외 요구를 준수하기 위해 내부 안전관리 절차, HSE 절차서 개정 및 직원교육 실시 등으로 실행력을 강화하고 있으며, 공정안전관리 시스템(PSM/SMS) 요건에 충족하는 안전시스템 체계 유지활동을 하고 있습니다. 규제에 대한 체계적인 자체 이행수준 평가 및 ISO 경영시스템(환경 및 안전보건) 인증 유지 활동을 하고 있습니다.

2) 연결대상 종속기업

●

㈜
삼호

국가경제에 후행하는 건설경기의 특성상 정부의 경제상황이나 정책목적에 따라 건설관련 각종법령이나 제도 또한 변경되어 건설업체들은 이러한 제도 변화에 따라 많은 영향을 받아 왔습니다. 공공공사의 경우 가격 외에 공사수행능력, 사회적 책임 등을 종합적으로 평가하는 종합심사낙찰제가 시범사업, 관련법 개정을 거쳐 2016년 전면 시행되었습니다.

●

고
려개발㈜

건설산업은 수주산업의 특성상 발주자의 영향을 많이 받고, 국가경제에 미치는 고용 유발효과가 상당히 큰 산업입니다. 이러한 특성 때문에 정부는 경제상황이나 정책목적에 따라 수시로 건설산업에 상당한 영향을 미치는 건설관련 각종 법령이나 제도를 변경해왔고, 건설업체들은 이러한 제도 변화에 많은 영향을 받아 왔습니다.
정부나 지방자치단체가 발주처인 관계로 공공공사는 건설산업기본법, 국가계약법, 기획재정부 회계 예규 등 각종 정부 제정 법령이나 제도의 영향을 많이 받습니다.
민간부문은 부동산 경기에 따라 관련 법령을 통하여 규제강화정책과 완화정책을 수시로 시행하고 있으며, 세계적인 경기침체 지속에 따라 과거 규제위주로 도입된 주택관련 정부규제도 완화될 것으로 예상됩니다.

●

대림자동차공업

㈜

공정거래법 등 관련 법규를 성실히 준수하기 위하여 내부적으로 조직과 제도를 운영하여 법규 이행상황을 자체적으로 정기점검하고 있으며, 관련 법규의 개정 움직임도지속적으로 모니터링하여 사전에 대응방안을 체계적으로 마련하기 위하여 철저히 준비하고 있습니다.

● 대림씨엔에스㈜

[콘크리트 사업부]
제조업 및 골재채취업을 영위하고 있으며, 당사의 영업활동은 골재채취법, 산지관리법 등의 직접적인 영향을 받고 있습니다. 골재채취법에 따르면 골재채취업을 영위하고자 하는 자는 주된 사무소의 소재지를 관할하는 시장ㆍ군수 또는 구청장(자치구의 구청장에 한하며 이하 동일)에게 등록하여야 하며, 등록을 하고자 하는 자는 대통령령이 정하는 기준에 의한 자본금 또는 자산, 시설ㆍ장비 및 기술인력을 갖추어야 합니다. 또한, 산지관리법에 의하면 산지에서 토석을 채취하려는 자는 대통령령으로 정하는 바에 따라 시ㆍ도지사 또는 시장ㆍ군수ㆍ구청장에게 토석채취 허가를 받아야 하며, 토석채취허가를 받고자 하는 자는 대통령령이 정하는 기준에 적합하게 토석의 채취에 필요한 장비 등을 갖추어야 합니다. 다만, 골재채취법에 의한 골재채취업 등록을 한 자는 제외하는 예외 조항이 있습니다. 

[스틸사업부]
ASME(American Society of Mechanical Engineers)는 미국 기계학회를 말하며, ASME 인증은 일반 설비 제조업체에서는 획득하기 힘든 엄격한 인증 심사를 거치기 때문에 당사와 같이 설계, 제작 및 품질관리 시스템들을 보유한 업체에 한정되어 인증이 이루어지고 있습니다. 또한 해당 인증은 주기적으로 갱신을 해야하며 갱신시마다 재인증심사를 받아야하는 엄격한 인증관리 제도를 가지고 있습니다. AISC(American Institute of Steel Construction)는 미국 강구조협회를 말하며, 구조용 철강 건축물에 대한 Manual, 기술 자료집 등을 발행하며 당사는 교량 제작 공장에 대한 승인을 획득하였습니다. 또한 안전하고 투명한 기업경영이 사회적으로 한층 더 강조되면서 당사도 이에 부응하고자 공정한 기업 활동을 자발적으로 전개하기 위해 “공정거래 자율준수 프로그램(CP: Compliance Program)”을 도입 운영하고 있으며, 2008년에는공정거래 자율준수 프로그램을 모범적으로 설계, 운영한 기업으로 공정거래위원장상을 수상하였으며 2016년도에는 CP "A"등급을 획득하였습니다. 쾌적하고 안전한 근무환경을 조성하기 위해 KOSHA 18001, OHSAS 18001과 같은 안전보건경영시스템을 도입, 국내외의 인증을 받음으로써 안전사고 예방에 능동적으로 대응해 나가고 있습니다.

●

글래드호텔앤리조트㈜

호텔 운영과 관련하여
관광진흥법, 식품위생법 등의 영향을 받고 있고, 골프장 운영과 관련해서는
체육시설 설치 및 이용에 관한 법 등의 영향을 받고 있습니다. 사업장이 제주도에 설치되어 있기 때문에
제주특별자치도 설치 및 국제자유도시 조성을 위한 특별법(제주특별자치도 관광진흥조례)에 의한 관광호텔업 인허가,
제주특별자치도 설치 및 국제자유도시 조성을 위한 특별법 및 체육시설의 설치 이용에 관한 법률에 의한 골프장업 인허가 등의 규제가 있습니다
.

● 포승그린파워㈜

현재 발전소 운영과 관련하여 집단에너지사업법, 전기사업법, 건축법 등에 영향을 받고 있고, 신재생에너지 사업과 관련해서는 신에너지 및 재생에너지 개발ㆍ이용ㆍ보급 촉진법에 영향을 받고 있습니다.

라. 환경관련 정부규제 등에 대한 준수

1) 지
배회사

●

대림산업
㈜
건설사업부

당
사는 미세먼지 저감 및 관리에 관한 특별법, 대기환경보전법, 저탄소 녹색성장 기본법, 소음진동관리법, 건설폐기물의 재활용 촉진에 관한 법률, 폐기물관리법, 물환경보전법, 하수도법, 지하수법 등의 환경법규에 따른 규제를 받고 있습니다. 
환경법규를 준수하기 위하여

2020년
1분기까지

6개
신
규현장에 대한
환경관리 사전지원
을 실시하여, 현장별로 착공 전 관련 법규를 파악하고 필요한 인허가 및 관리방안을 검토한 후 공사를 수행하고 있습니
다.
또한,
6
개 현장에 대한 내부환경심사 및 지원을 실시하였으며, 전 사업장 직원 및 협력사 직원
833
명에 대한 환경교육
을 실시하였습니다. 또한 국내의 미세먼지 저감을 위해 환경부와 자발적 협약을 맺어 건설공사로 인한
노후건설기계 사용제한, 미세먼지 측정관리 등
미세먼지 발생 억제활동을 추진하고 있으며, 범지구적 차원의 온실가스 감축 동향에 발맞추어 당사의 온실가스 배출량을 집계ㆍ관리하여 전 현장의 온실가스 저감에 노력하고 있습니다.

●
대림산업
㈜
석유화학사업부
지속적인 환경법규 강화 및 대관의 엄격한 관리감독 요구와 환경에 대한 민원 이슈 등 증가로 보다 철저한 환경관리를 실행하고 있습니다.
온실가스 배출권거래제도 및 오존층 보호를 위한 냉매관리제도 시행과 화학물질 등록 및 평가에 관한 법률, 화학물질관리법 등을 적용받고 있습니다. 토양, 수질, 대기 및 폐기물, 해양환경 관련 규제 관리하에 있으며, 대기 부문의 비산배출(HAPs)과 해양오염사고 발생에 따른 해양환경관리 시설, 생산자 책임재활용 제도(EPR) 등 지속적으로 법 규제 강화되고 있습니다. 통합환경관리제도 시행 등 신규 환경법 규제도 적용 예정이며, 이에 따라 정부정책 및 동향의 지속적인 모니터링과 분석으로 체계적인 대응방안을 수립하여 법규 준수는 물론 환경오염인자 발생 억제 활동을 지속 이행하고 있습니다. 

2) 연결대상 종속기업

●

㈜

삼호

2015년 정부의 온실가스 배출권 거래제 시행에 대비하여 당사는 2009년부터 매 분기 온실가스 인벤토리 구축을 통해 배출원 규명 및 저감방안 모색을 통해 지속적인 온실가스 저감노력을 실시하고 있습니다. 또한, 최신 환경정보(사회적 이슈)에 대비한 사전점검 및 교육과 대기환경보전법에 의거한 환경부와 지자체의 계획에 따라 매년 봄, 가을 비산먼지 특별점검 실시에 대비하여 각 현장에서는 방진막, 살수시설 등 비산먼지 억제시설을 설치 및 운영하여 먼지 발생 최소화를 위한 노력을 하고 있습니
다.

●

고
려
개
발㈜

당사는 건설회사로서 정부로부터 환경관련 법규로 규제를 받고 있으며, 대기환경 보전법, 소음진동규제법, 건설폐기물의 재활용 촉진에 관한 법률, 폐기물관리법, 수질 및 수생태계 보전에 관한 법률, 하수도법, 지하수법 등이 있습니다.
이와 같은 환경법규를 준수하기 위하여 현장별로 착공전 관련법규를 파악하여 필
요한 인허가를 실시한 후 공사를 수행하고 있으며, 준공시까지 환경법규를 준수하기
위하여 지속적으로 노력하고 있습니다.

●
대림자동차공업
㈜

대기환경보전법, 물환경보전법, 폐기물관리법, 화학물질관리법, 토양환경보전법, 악취방지법, 잔류성유기오염물질관리법, 지하수법, 하수도법, 온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률, 환경오염피해 배상책임 및 구제에 관한 법률 등의 환경법규에 따른 규제를 받고 있습니다. 환경관련 국제규격인 ISO 14001 환경경영인증시스템을도입하여 운영 중에 있으며, 매년 환경성평가를 실시하여 환경적합성을 검토하고 있습니다. 또한 신규설비 도입시 사전 환경성검토 및 저유해 화학물질을 사용함으로써 환경오염을 최소화하기 위해 노력하고 있습니다. 온실가스 배출권거래제와 관련하여에너지사용 절감활동 및 고효율 설비로의 대체를 통해 온실가스 배출량을 감소시키고 있습니다.

●
대
림씨엔에스

㈜

당사의 사업과 관련하여 적용되는 법규로는 대기환경보전법, 수질보전에관한법률, 폐기물관리법, 소음및진동규제법, 화학물질 관리법 등과 관련된 환경규제를 적용 받고 있으며, 동 법규를 적극적이고 능동적으로 준수하기 위해 ISO 14001 환경경영인증시스템을 도입하였고 대기환경개선을 위해 기존 연료인 벙커C유를 LNG가스로 전환하는 등 체계적이며 지속적인 노력을 다하고 있습니다.

●
글래드호텔앤리조트
㈜

환경 관련 규제와 관련해서는
제주특별자치도 설치 및 국제자유도시 조성을 위한 특별법(제15장 환경, 교통, 보건복지, 안전)에 의한 환경영향평가, 지하수, 빗물이용시설 등의
설치, 관리 등 호텔 및 골프장 규제 등의 영향을 받아 사업을 운영하고 있고,이러한 환경 관련 법규를 철저히 준수하기 위하여 지속적으로 노력하고 있습니다.

● 포승그린파워㈜

환경 관련 규제와 관련해서는 환경영향평가 규제 등의 영향을 받고 있으며, 이러한 환경 관련 법규를 철저히 준수하기 위하여 지속적으로 노력하고 있습니다.

Ⅲ. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

● 연결재무제표에 관한 사항

1. 재무상태표

(단위 : 백만원)

구 분
제 74기 1분기
제 73기
제 72기

[유동자산]
6,964,202
6,739,683
6,366,649

1. 현금및현금성자산
2,823,881
2,559,153
2,134,502

2. 단기금융상품
173,881
172,449
372,598

3. 매출채권및기타채권
1,106,774
1,333,416
1,808,822

4. 계약자산
1,163,252
1,094,475
727,584

5. 당기법인세자산
16,478
15,696
10,825

6. 재고자산
1,137,249
1,120,089
998,864

7. 당기손익-공정가치측정금융자산
90,140
74,226
12,509

8. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산
868
855
593

9. 파생상품자산
587
24
951

10. 기타유동자산
426,662
364,826
272,506

11. 매각예정비유동자산
24,430
4,474
26,895

[비유동자산]
7,180,936
6,705,541
6,467,068

1. 장기금융상품
23,465
20,862
24,261

2. 장기매출채권및기타채권
1,476,420
1,405,321
1,286,390

3. 관계기업및공동기업주식
1,114,485
1,337,574
1,147,360

4. 당기손익-공정가치측정금융자산
195,110
195,337
214,977

5. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산
62,755
61,250
52,913

6. 유형자산
2,081,649
2,017,341
2,070,162

7. 투자부동산
967,436
969,633
1,149,537

8. 무형자산
597,232
66,258
51,707

9. 사용권자산
93,780
82,282
-

10. 파생상품자산
932
316
32

11. 이연법인세자산
545,519
527,621
435,259

12. 기타비유동자산
22,153
21,746
34,470

자산총계
14,145,138
13,445,224
12,833,717

[유동부채]
4,426,356
4,271,441
4,530,043

[비유동부채]
2,825,880
2,437,076
2,253,430

부채총계
7,252,236
6,708,517
6,783,473

[지배기업의 소유주지분]
6,071,187
5,937,264
5,390,033

1. 자본금
218,500
218,500
218,500

2. 기타불입자본
538,430
538,430
538,858

3. 이익잉여금
5,478,483
5,329,942
4,792,991

4. 기타포괄손익누계액
(164,226)
(149,608)
(160,316)

[비지배지분]
821,715
799,443
660,211

자본총계
6,892,902
6,736,707
6,050,244

연결에 포함된 회사수
32
28
24

2. 손익계산서 및 포괄손익계산서

(단위 : 백만원)

구 분
제 74기 1분기
제 73기 1분기
제 72기 1분기

[매출액]
2,509,375
2,322,069
2,836,063

[영업이익]
290,181
240,888
248,242

[분기순이익]
223,199
236,382
250,514

지배지분순이익
198,911
221,046
243,906

비지배지분순이익
24,288
15,336
6,608

[보통주 기본주당순이익(원)]
5,152
5,725
6,318

[우선주 기본주당순이익(원)]
5,164
5,738
6,330

[기타포괄손익]
(10,841)
(624)
581

[총포괄손익]
212,358
235,758
251,095

지배주주지분포괄손익
184,292
221,117
243,212

비지배주주지분포괄손익
28,066
14,641
7,883

※
중단사업손익이 없어 계속사업이익과 당기순이익이 동일하기 때문에 별도로 계속사업이익은 기재하지 않습니다.

●

재무제표에 관한 사항

1. 재무상태표

(단위 : 백만원)

구 분
제 74기 1분기
제 73기
제 72기

[유동자산]
4,805,809
4,862,905
4,951,573

1. 현금및현금성자산
1,956,569
1,886,224
1,385,296

2. 단기금융상품
61,593
62,667
337,195

3. 매출채권및기타채권
801,035
1,016,737
1,561,975

4. 계약자산
786,183
713,392
553,115

5. 금융리스채권(유동)
14,602
14,561
-

6. 당기법인세자산
-
-
23

7. 당기손익-공정가치측정금융자산
-
-
2,403

8. 재고자산
972,763
1,004,371
919,945

9. 파생상품자산
414
24
951

10. 기타유동자산
191,955
164,929
190,670

11. 매각예정비유동자산
20,695
-
-

[비유동자산]
5,571,874
5,209,125
5,116,372

1. 장기금융상품
9,623
8,549
26,306

2. 장기매출채권및기타채권
1,319,374
1,255,460
1,244,082

3. 종속기업주식
1,558,345
1,281,195
1,073,393

4. 관계기업및공동기업주식
495,998
494,743
590,504

5. 당기손익-공정가치측정금융자산
106,222
106,840
134,734

6. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산
59,574
58,527
49,622

7. 유형자산
754,380
755,541
807,731

8. 투자부동산
491,049
495,634
609,394

9. 무형자산
27,323
28,103
23,378

10. 사용권자산
82,757
76,531
-

11. 파생상품자산
-
-
32

12. 금융리스채권
54,602
57,093
-

13. 이연법인세자산
592,833
571,540
525,791

14. 기타비유동자산
19,794
19,369
31,405

자산총계
10,377,683
10,072,030
10,067,945

[유동부채]
3,366,028
3,321,954
3,761,393

[비유동부채]
1,304,671
1,303,454
1,204,710

부채총계
4,670,699
4,625,408
4,966,103

I. 자본금
218,500
218,500
218,500

II. 기타불입자본
539,450
539,450
539,450

III. 이익잉여금
4,987,644
4,729,883
4,411,980

IV. 기타포괄손익누계액
(38,610)
(41,211)
(68,088)

자본총계
5,706,984
5,446,622
5,101,842

종속·관계·공동기업
 투자주식의 평가방법
원가법
원가법
원가법

2. 손
익계산서 및 포괄손익계산서

(단위 : 백만원)

구 분
제 74기 1분기
제 73기 1분기
제 72기 1분기

[매출액]
1,715,866
1,802,312
2,485,984

[영업이익]
170,508
168,474
182,116

[분기순이익]
308,131
204,365
276,000

[보통주 기본주당순이익(원)]
7,981
5,293
7,149

[우선주 기본주당순이익(원)]
7,994
5,306
7,162

[기타포괄손익]
2,601
12,172
920

[총포괄손익]
310,732
216,537
276,920

※ 중단사업손익이 없어 계속사업이익과 당기순이익이 동일하기 때문에 별도로 계속 사업이익은 기재하지 않습니다.

2. 연결재무제표

연결 재무상태표

제 74 기 1분기말 2020.03.31 현재

제 73 기말 2019.12.31 현재

(단위 : 원)

제 74 기 1분기말

제 73 기말

자산

유동자산

6,964,202,161,877

6,739,682,949,664

현금및현금성자산

2,823,880,595,397

2,559,152,679,308

단기금융상품

173,880,502,912

172,448,545,939

매출채권및기타채권

1,106,774,437,724

1,333,415,713,904

계약자산

1,163,252,045,464

1,094,475,375,875

당기법인세자산

16,477,534,329

15,695,664,192

재고자산

1,137,249,061,510

1,120,088,813,774

당기손익-공정가치측정금융자산

90,140,273,220

74,226,352,632

기타포괄손익-공정가치측정금융자산

867,945,160

855,400,923

파생상품자산

587,367,953

23,689,679

기타유동자산

426,662,147,117

364,825,799,356

매각예정비유동자산

24,430,251,091

4,474,914,082

비유동자산

7,180,935,670,234

6,705,541,228,108

장기금융상품

23,465,176,981

20,862,123,140

장기매출채권및기타채권

1,476,420,362,707

1,405,320,547,977

관계기업및공동기업주식

1,114,485,089,180

1,337,574,105,369

당기손익-공정가치측정금융자산

195,109,624,173

195,336,936,414

기타포괄손익-공정가치측정금융자산

62,755,437,880

61,250,177,496

유형자산

2,081,648,624,577

2,017,340,959,317

투자부동산

967,436,395,655

969,633,011,331

무형자산

597,232,030,525

66,257,904,353

사용권자산

93,780,371,127

82,281,579,618

파생상품자산

931,910,494

315,880,135

이연법인세자산

545,519,219,985

527,620,590,375

기타비유동자산

22,151,426,950

21,747,412,583

자산총계

14,145,137,832,111

13,445,224,177,772

부채

유동부채

4,426,355,694,452

4,271,441,266,973

매입채무 및 기타채무

1,781,262,686,211

1,700,601,474,919

계약부채

1,140,404,783,596

1,105,327,661,148

단기차입금및유동성장기부채

659,197,525,728

637,522,226,299

리스부채

29,266,660,166

57,486,367,551

당기법인세부채

212,878,463,833

172,182,031,878

기타충당부채

320,296,441,284

307,926,663,424

금융보증부채

68,968,849,528

72,172,368,679

하자보수충당부채

35,457,729,961

32,625,457,294

파생상품부채

4,153,596,982

4,789,341,475

기타유동부채

174,468,957,163

180,807,674,306

비유동부채

2,825,880,179,958

2,437,076,101,329

장기매입채무및기타채무

23,589,936,635

30,343,181,812

차입금및사채

2,285,626,280,199

1,949,060,039,606

리스부채

111,896,852,175

72,560,105,554

순확정급여부채

61,244,241,828

47,102,130,677

하자보수충당부채

174,797,547,728

176,595,360,398

기타충당부채

2,030,231,089

2,030,231,090

이연법인세부채

154,430,379,136

146,490,644,457

기타비유동부채

12,264,711,168

12,894,407,735

부채총계

7,252,235,874,410

6,708,517,368,302

자본

지배기업 소유주지분

6,071,186,572,804

5,937,264,399,032

자본금

218,500,000,000

218,500,000,000

기타불입자본

538,429,692,928

538,429,692,928

이익잉여금

5,478,483,019,430

5,329,942,337,341

기타포괄손익누계액

(164,226,139,554)

(149,607,631,237)

비지배지분

821,715,384,897

799,442,410,438

자본총계

6,892,901,957,701

6,736,706,809,470

부채및자본총계

14,145,137,832,111

13,445,224,177,772

연결 손익계산서

제 74 기 1분기 2020.01.01 부터 2020.03.31 까지

제 73 기 1분기 2019.01.01 부터 2019.03.31 까지

(단위 : 원)

제 74 기 1분기

제 73 기 1분기

3개월

누적

3개월

누적

매출액

2,509,375,471,958

2,509,375,471,958

2,322,069,392,836

2,322,069,392,836

매출원가

2,042,302,830,127

2,042,302,830,127

1,923,968,165,786

1,923,968,165,786

매출총이익

467,072,641,831

467,072,641,831

398,101,227,050

398,101,227,050

판매비및관리비

176,891,912,522

176,891,912,522

157,213,187,136

157,213,187,136

영업이익

290,180,729,309

290,180,729,309

240,888,039,914

240,888,039,914

기타수익

41,992,851,058

41,992,851,058

24,687,045,011

24,687,045,011

기타비용

37,481,869,010

37,481,869,010

17,015,172,592

17,015,172,592

금융수익

66,310,977,098

66,310,977,098

28,371,887,291

28,371,887,291

금융비용

29,494,990,490

29,494,990,490

28,866,711,203

28,866,711,203

지분법투자손익

(30,551,670,272)

(30,551,670,272)

66,078,354,662

66,078,354,662

법인세비용차감전순이익

300,956,027,693

300,956,027,693

314,143,443,083

314,143,443,083

법인세비용

77,757,480,116

77,757,480,116

77,761,921,080

77,761,921,080

분기순이익

223,198,547,577

223,198,547,577

236,381,522,003

236,381,522,003

분기순이익의 귀속

지배기업 소유주지분

198,910,682,089

198,910,682,089

221,045,336,599

221,045,336,599

비지배지분

24,287,865,488

24,287,865,488

15,336,185,404

15,336,185,404

주당이익

보통주 분기 기본 및 희석 주당이익 (단위 : 원)

5,152

5,152

5,725

5,725

우선주 분기 기본 및 희석 주당이익 (단위 : 원)

5,164

5,164

5,738

5,738

연결 포괄손익계산서

제 74 기 1분기 2020.01.01 부터 2020.03.31 까지

제 73 기 1분기 2019.01.01 부터 2019.03.31 까지

(단위 : 원)

제 74 기 1분기

제 73 기 1분기

3개월

누적

3개월

누적

분기순이익

223,198,547,577

223,198,547,577

236,381,522,003

236,381,522,003

기타포괄손익

(10,840,694,764)

(10,840,694,764)

(623,118,489)

(623,118,489)

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목

(109,094,167)

(109,094,167)

63,095,746

63,095,746

기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익

(148,387,061)

(148,387,061)

85,821,200

85,821,200

당기손익으로 재분류되지 않는 항목의 법인세

39,292,894

39,292,894

(22,725,454)

(22,725,454)

후속적으로 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목

(10,731,600,597)

(10,731,600,597)

(686,214,235)

(686,214,235)

기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익

227,428,585

227,428,585

197,543,002

197,543,002

해외사업환산손익

(13,994,581,335)

(13,994,581,335)

4,666,120,766

4,666,120,766

지분법자본변동

(2,098,367)

(2,098,367)

191,520,557

191,520,557

부의지분법자본변동

2,835,253,212

2,835,253,212

(5,490,351,569)

(5,490,351,569)

당기손익으로 재분류될 수 있는 항목의 법인세

202,397,308

202,397,308

(251,046,991)

(251,046,991)

분기총포괄손익

212,357,852,813

212,357,852,813

235,758,403,514

235,758,403,514

총포괄손익의 귀속

지배기업 소유주지분

184,292,173,772

184,292,173,772

221,117,207,250

221,117,207,250

비지배지분

28,065,679,041

28,065,679,041

14,641,196,264

14,641,196,264

연결 자본변동표

제 74 기 1분기 2020.01.01 부터 2020.03.31 까지

제 73 기 1분기 2019.01.01 부터 2019.03.31 까지

(단위 : 원)

자본

지배기업 소유주지분

비지배지분

자본 합계

자본금

기타불입자본

이익잉여금

기타포괄손익누계액

지배기업 소유주지분 합계

주식발행초과금

합병차익

자기주식처분이익

기타

기타불입자본 합계

2019.01.01 (기초자본)

218,500,000,000

296,043,884,319

145,062,023,472

98,343,692,390

(591,423,095)

538,858,177,086

4,792,991,457,618

(160,316,047,317)

5,390,033,587,387

660,210,514,245

6,050,244,101,632

연차배당

(65,810,000,000)

(65,810,000,000)

(4,938,571,786)

(70,748,571,786)

분기순이익

221,045,336,599

221,045,336,599

15,336,185,404

236,381,522,003

기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익

63,095,746

63,095,746

63,095,746

기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익

142,920,714

142,920,714

2,602,149

145,522,863

해외사업환산손익

4,592,803,400

4,592,803,400

73,317,366

4,666,120,766

지분법자본변동

140,805,913

140,805,913

140,805,913

부의지분법자본변동

(4,867,755,122)

(4,867,755,122)

(770,908,655)

(5,638,663,777)

지분법이익잉여금

1,926,978,492

1,926,978,492

(162,690,713)

1,764,287,779

종속기업 유상증자 등

(633,459,502)

(633,459,502)

633,459,502

17,911,042,470

17,911,042,470

자본증감합계

(633,459,502)

(633,459,502)

157,795,774,593

71,870,651

157,234,185,742

27,450,976,235

184,685,161,977

2019.03.31 (기말자본)

218,500,000,000

296,043,884,319

145,062,023,472

98,343,692,390

(1,224,882,597)

538,224,717,584

4,950,787,232,211

(160,244,176,666)

5,547,267,773,129

687,661,490,480

6,234,929,263,609

2020.01.01 (기초자본)

218,500,000,000

296,043,884,319

145,062,023,472

98,343,692,390

(1,019,907,253)

538,429,692,928

5,329,942,337,341

(149,607,631,237)

5,937,264,399,032

799,442,410,438

6,736,706,809,470

연차배당

(50,370,000,000)

(50,370,000,000)

(5,792,704,584)

(56,162,704,584)

분기순이익

198,910,682,089

198,910,682,089

24,287,865,488

223,198,547,577

기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익

(109,094,167)

(109,094,167)

(109,094,167)

기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익

169,420,487

169,420,487

(2,536,748)

166,883,739

해외사업환산손익

(15,400,948,419)

(15,400,948,419)

1,406,367,084

(13,994,581,335)

지분법자본변동

(1,542,720)

(1,542,720)

(1,542,720)

부의지분법자본변동

723,656,502

723,656,502

2,373,983,219

3,097,639,721

지분법이익잉여금

종속기업 유상증자 등

자본증감합계

148,540,682,089

(14,618,508,317)

133,922,173,772

22,272,974,459

156,195,148,231

2020.03.31 (기말자본)

218,500,000,000

296,043,884,319

145,062,023,472

98,343,692,390

(1,019,907,253)

538,429,692,928

5,478,483,019,430

(164,226,139,554)

6,071,186,572,804

821,715,384,897

6,892,901,957,701

연결 현금흐름표

제 74 기 1분기 2020.01.01 부터 2020.03.31 까지

제 73 기 1분기 2019.01.01 부터 2019.03.31 까지

(단위 : 원)

제 74 기 1분기

제 73 기 1분기

영업활동으로 인한 현금흐름

658,898,639,635

397,475,692,178

분기순이익

223,198,547,577

236,381,522,003

조정

175,776,439,146

130,702,099,958

순운전자본의 변동

73,427,240,577

(50,008,652,038)

이자의 수취

11,142,255,672

11,079,460,284

이자의 지급

(21,250,638,068)

(23,805,617,306)

배당금의 수취

211,773,776,748

99,923,762,961

법인세의 납부

(15,168,982,017)

(6,796,883,684)

투자활동으로 인한 현금흐름

(734,467,482,689)

(27,609,947,576)

단기금융상품의 감소

19,250,840,127

165,557,884,739

단기대여금의 감소

10,877,250,894

34,926,863,637

장기대여금의 감소

8,262,152,380

4,989,102,191

임차보증의 감소

11,157,637,202

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산의 처분

129,190,000

129,655,000

당기손익-공정가치측정 금융자산의 처분

74,724,466,732

51,077,521,042

토지의 처분

81,167,500

326,000,000

건물의 처분

474,000,000

기계장치의 처분

183,379,350

12,002,410

차량운반구의 처분

58,058,868

25,752,429

기타유형자산의 처분

99,048,995

114,275,304

정부보조금의 수령

1,297,273

47,073,680

투자부동산의 처분

136,488,000

매각예정비유동자산의 처분

729,767,500

단기금융상품의 증가

(22,230,000,000)

(103,275,810,038)

단기대여금의 증가

(13,321,088,748)

(21,914,538,758)

장기금융상품의 증가

(1,058,689,939)

(4,139,800,740)

장기대여금의 증가

(29,247,576,301)

(36,453,402,336)

임차보증의 증가

(10,190,974,463)

관계기업 주식의 취득

(16,256,634,693)

(8,738,256,000)

기타포괄손익-공정가치 금융자산의 취득

(1,567,953,097)

(885,190,000)

당기손익-공정가치 금융자산의 취득

(92,845,000,000)

(51,762,369,621)

토지의 취득

(4,557,632)

건물의 취득

(190,163,319)

(88,330,970)

구축물의 취득

(1,854,630,632)

(236,451,065)

기계장치의 취득

(1,641,612,319)

(4,327,664,683)

차량운반구의 취득

(489,856,852)

(145,988,958)

기타유형자산의 취득

(4,960,827,343)

(10,418,692,276)

건설중인자산의 취득

(37,717,597,705)

(42,371,924,070)

투자부동산의 취득

(1,100,000)

무형자산의 취득

(736,844,086)

(667,046,493)

지배력 획득으로 인한 순현금증감

(625,707,732,381)

재무활동으로 인한 현금흐름

338,448,294,156

(109,929,099,419)

단기차입금의 차입

160,833,860,256

297,720,020,367

장기차입금의 차입

367,367,307,692

248,586,659

종속기업 유상증자

18,000,000,000

임대보증금의 증가

1,920,300,000

단기차입금의 상환

(131,975,641,098)

(333,188,398,877)

유동성장기부채의 상환

(36,746,763,636)

(82,446,763,636)

장기차입금의 상환

(2,795,000,000)

주식발행비용

(296,525,100)

리스부채의 상환

(9,831,032,772)

(6,054,340,546)

임대보증금의 감소

(6,413,058,000)

배당금의 지급

(3,911,678,286)

(3,911,678,286)

현금및현금성자산의 증가

262,879,451,102

259,936,645,183

기초의 현금및현금성자산

2,559,152,679,308

2,134,502,269,006

외화표시 현금및현금성자산의 환율변동효과

1,848,464,987

1,810,035,269

기말의 현금및현금성자산

2,823,880,595,397

2,396,248,949,458

3. 연결재무제표 주석

제 74 기 1분기 2020년 1월 1일부터 2020년 3월 31일까지

제 73 기 1분기 2019년 1월 1일부터 2019년 3월 31일까지

대림산업 주식회사와 그 종속기업

1. 지배기업의 개요

기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 의한 지배기업인 대림산업 주식회사(이하 "당사")는 1939년 10월 10일 창립하여 1976년 한국거래소에 주식을 상장하였습니다. 당사는 1999년 NCC사업을 분사하여 한화케미칼㈜와 함께 여천 NCC㈜를 설립하였고, 1999년 엔지니어링 사업과의 시너지효과 제고 및 건설부문의 경쟁력 강화를위하여 대림엔지니어링㈜를 흡수 합병하였으며, 보고기간 종료일 현재 토목, 주택 및플랜트 등의 공사를 수행하는 건설사업과 폴리에틸렌 제품 등의 제조 및 판매를 위한석유화학사업 등을 주요 영업목적으로 하고 있습니다.

보고기간 종료일 현재 납입자본금은 218,500백만원(우선주 21,000백만원 포함)이며당사의 보통주에 대한 최대주주는 ㈜대림코퍼레이션(21.67%)입니다.

2. 재무제표 작성기준 및 유의적 회계정책

(1) 분기연결재무제표 작성기준

당사와 당사의 종속기업(이하 "연결실체")의 분기연결재무제표는 연차재무제표가 속하는 기간의 일부에 대하여 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'를 적용하여 작성하는 요약중간재무제표입니다. 동 요약중간재무제표에 대한 이해를 위해서는 한국채택국제회계기준에 따라 작성된 2019년 12월 31일자로 종료하는 회계연도에 대한 연차연결재무제표를 함께 이용하여야 합니다.

중간재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나 해석서의 도입과 관련된 영향을 제외하고는 2019년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차연결재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다.

1) 당분기부터 새로 도입된 기준서 및 해석서와 그로 인한 회계정책 변경의 내용은 다음과 같습니다.

- 기업회계기준서 제1103호 사업의 정의(개정)

동 개정사항은 사업이 일반적으로 산출물을 보유하지만 활동과 자산의 통합된 집합이 사업의 정의를 만족하기 위해서 산출물이 필수적이지 않다는 점을 명확히 합니다. 취득한 활동과 자산의 집합이 사업으로 간주되기 위해서는 최소한 산출물의 창출에 함께 유의적으로 기여할 수 있는 능력을 가진 투입물과 실질적인 과정을 포함해야 합니다. 또한 실질적인 과정이 취득되었는지 여부를 결정하는데 도움이 되는 판단지침을 제시하고 있습니다.

동 개정사항은 취득한 활동과 자산의 집합이 사업이 아닌지 여부를 간략하게 평가할 수 있는 선택적 집중테스트를 도입하였습니다. 해당 선택적 집중테스트에서 만약 취득한 총자산의 공정가치가 실질적으로 식별가능한 단일자산 또는 식별가능한 유사한 자산집단에 집중되어 있다면 이는 사업이 아닙니다.

- 기업회계기준서에서 '개념체계'에 대한 참조(개정)

2018년 12월 21일 발표과 함께 도입된 전면개정된 '개념체계'(2018)와 함께, 국제회계기준위원회는 '기업회계기준서에서 개념체계의 참조에 대한 개정'도 발표하였습니다. 동 문서는 기업회계기준서 제1102호, 제1103호, 제1106호, 제1114호, 제1001호, 제1008호, 제1034호, 제1037호, 제1038호, 제2112호, 제2119호, 제2120호, 제2122호 및 제2032호에 대한 개정을 포함하고 있습니다.

그러나 모든 개정사항은 그러한 참조나 인용과 관련된 문구가 전면개정된 '개념체계'(2018)을 참조하도록 하는 것은 아닙니다. 일부 문구는 참조하는 '개념체계'가 '재무제표의 작성과 표시를 위한 개념체계'(2007)인지, '개념체계'(2010)인지, 또는 신규로 개정된 '개념체계'(2018)인지를 명확히 하기 위해 개정되었으며, 다른 일부 문구는 기업회계기준서상의 정의가 전면개정 '개념체계'(2018)에서 개발된 새로운 정의로 변경되지 않았다는 점을 명시하기 위해서 개정되었습니다.

2) 제정ㆍ공표되었으나 아직 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 한국채택국제회계기준은 없습니다.

3. 중요한 판단과 추정불확실성의 주요 원천

중간재무제표를 작성함에 있어 경영진은 회계정책 적용과 자산ㆍ부채 및 수익ㆍ비용에 영향을 미치는 판단, 추정 및 가정을 해야 합니다. 실제 결과는 이러한 추정치와 다를 수 있습니다.

중간재무제표를 작성을 위해 연결실체 회계정책의 적용과정에서 내린 중요한 판단과추정 불확실성의 주요원천에 대한 내용은 아래 언급된 사항을 제외하고는 2019년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차연결재무제표와 동일합니다.

(1) 확정급여형 퇴직급여제도

연결실체는 확정급여형 퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 확정급여채무는 매 회계연도말에 보험수리적 평가를 수행하여 계산되며, 이러한 보험수리적 평가방법을 적용하기 위해서는 할인율, 기대임금상승률, 사망률에 대한 가정을 추정하는 것이 필요합니다. 퇴직급여제도는 장기간이라는 성격으로 인하여 이러한 추정에 중요한 불확실성을 포함하고 있습니다.

(2) 유형자산 내용연수

연결실체는 매 보고기간 종료일에 유형자산의 추정내용연수를 검토하고 있습니다.

(3) 금융상품의 공정가치 평가

연결실체는 특정 유형의 금융상품의 공정가치를 추정하기 위해 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변수를 포함하는 평가기법을 사용하였습니다. 경영진은 금융상품의 공정가치 결정에 사용된 평가기법과 가정들이 적절하다고 믿고 있습니다.

(4) 총공사수익 및 총공사원가에 대한 추정의 불확실성

총계약수익 및 미청구공사 금액은 누적발생계약원가를 기준으로 측정하는 진행률의영향을 받으며, 총계약원가는 재료비, 노무비, 공사기간 등의 미래 예상치에 근거하여 추정합니다. 대ㆍ내외 환경 변화 등의 이유로 공사현장의 총계약원가의 추정에 불확실성이 있으며 공사현장의 장기간 성격으로 인하여 현재는 공사현장의 공사종료시점을 정확히 예측할 수 없는 불확실성을 포함하고 있습니다.

또한 당분기말 현재 전세계적으로 유행하고 있는 신종 코로나바이러스 감염병(COVID-19)로 인하여 시장 불확실성이 증가하고 있습니다. 이러한 급변하는 시장상황을 고려할 때, 총계약수익 및 총계약원가 추정의 불확실성은 중요하게 증가할 수 있습니다.

4. 부문별 정보

전략적 의사결정을 수립하는 경영진이 연결실체의 영업부문을 결정하고 있습니다. 경영진은 부문에 배분될 자원에 대한 의사결정을 하고 부문의 성과를 평가하기 위하여 부문의 영업이익을 기준으로 검토하고 있습니다. 

(1) 당분기 및 전분기 연결실체의 계속영업수익 및 계속영업이익(손실)에 대한 보고부문별 분석은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
토목
주택
플랜트
제조
에너지
기타
공통
(미배분)
조정 및 
제거
합 계

I. 매출액
377,601
1,411,291
326,968
361,974
34,187
27,827
7,093
(37,566)
2,509,375

II. 매출원가
(325,976)
(1,123,433)
(265,282)
(319,672)
(14,915)
(19,201)
(6,749)
32,926
(2,042,302)

III. 매출총이익(손실)
51,625
287,858
61,686
42,302
19,272
8,626
344
(4,640)
467,073

판매비및관리비
(13,873)
(51,679)
(31,706)
(39,091)
(3,941)
174
(42,882)
6,106
(176,892)

IV. 부문영업이익(손실)
37,752
236,179
29,980
3,211
15,331
8,800
(42,538)
1,466
290,181

기타수익
5,234
1,830
29,703
183,342
46
549
5,544
(184,255)
41,993

기타비용
(6,415)
(4,759)
(48,831)
(4,465)
(62)
(608)
(393)
28,051
(37,482)

금융수익
2,994
3,897
22,199
12,929
2,514
1,433
24,407
(4,062)
66,311

금융비용
(718)
(525)
(4,607)
(1,517)
(4,974)
(5,754)
(16,928)
5,528
(29,495)

지분법투자손익
(245)
425
-
(30,742)
-
-
10
-
(30,552)

V. 법인세차감전순이익(손실)
38,602
237,047
28,444
162,758
12,855
4,420
(29,898)
(153,272)
300,956

(전분기)

(단위: 백만원)

구 분
토목
주택
플랜트
제조
에너지
기타
공통
(미배분)
조정 및 
제거
합 계

I. 매출액
351,961
1,335,774
202,885
386,887
34,949
34,615
8,559
(33,561)
2,322,069

II. 매출원가
(314,276)
(1,080,793)
(172,483)
(339,077)
(9,837)
(23,233)
(8,326)
24,057
(1,923,968)

III. 매출총이익(손실)
37,685
254,981
30,402
47,810
25,112
11,382
233
(9,504)
398,101

판매비및관리비
(15,051)
(45,503)
(34,269)
(27,139)
(2,465)
(3,695)
(34,865)
5,774
(157,213)

IV. 부문영업이익(손실)
22,634
209,478
(3,867)
20,671
22,647
7,687
(34,632)
(3,730)
240,888

기타수익
1,312
12,036
14,066
90,852
19
268
3,546
(97,412)
24,687

기타비용
(3,847)
225
(21,183)
(1,261)
-
(84)
(185)
9,320
(17,015)

금융수익
4,490
7,216
8,580
2,847
1,027
179
8,245
(4,212)
28,372

금융비용
(2,316)
(1,754)
(4,040)
(793)
(3,717)
(5,826)
(16,108)
5,687
(28,867)

지분법투자손익
(162)
1,152
186
64,902
-
-
-
-
66,078

V. 법인세차감전순이익(손실)
22,111
228,353
(6,258)
177,218
19,976
2,224
(39,134)
(90,347)
314,143

위에서 보고된 수익은 외부고객으로부터 발생한 수익입니다. 당분기 및 전분기에 기업 내의 다른 영업부문과의 거래로 인한 수익은 포함되어 있지 않습니다.

보고부문의 회계정책은 주석 2에서 설명한 연결실체의 회계정책과 동일합니다. 부문이익은 자원을 배분하고 부문의 성과를 평가하기 위해 최고영업의사결정자에게 보고되는 측정치입니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 보고부문별 자산의 내용은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
토목
주택
플랜트
제조
에너지
기타
공통
(미배분)
조정 및 
제거
합 계

자산총계
1,123,959
3,939,947
722,434
3,749,319
873,177
1,712,973
3,942,279
(1,918,950)
14,145,138

부채총계
913,155
1,703,273
1,381,737
1,188,227
384,891
764,909
1,727,518
(811,474)
7,252,236

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
토목
주택
플랜트
제조
에너지
기타
공통
(미배분)
조정 및 
제거
합 계

자산총계
1,356,525
4,006,889
717,667
2,744,075
850,635
1,765,981
3,398,949
(1,395,497)
13,445,224

부채총계
919,739
1,725,435
1,412,212
694,334
388,637
731,845
1,569,823
(733,508)
6,708,517

(3) 지역에 대한 정보

연결실체는 4개의 주요 지역에서 영업하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 지역별로 세분화된 연결실체의 외부고객으로부터의 계속영업수익과 자산에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
한국
중동
아시아
유럽
기타
조정 
및 제거
합 계

자산총계
14,031,562
576,618
927,034
215,460
493,157
(2,098,693)
14,145,138

매출(외부고객으로부터의 수익)
2,123,961
114,405
145,911
79,449
86,186
(40,537)
2,509,375

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
한국
중동
아시아
유럽
기타
조정 
및 제거
합 계

자산총계
13,462,169
589,896
332,726
219,633
236,297
(1,395,497)
13,445,224

매출(외부고객으로부터의 수익)
8,073,808
383,129
689,127
418,926
286,202
(151,113)
9,700,079

(4) 주요 고객에 대한 정보

당분기 및 전분기 중 연결실체 매출액의 10% 이상을 차지하는 주요 고객은 없습니 다.

5. 사용이 제한된 금융상품 등

보고기간 종료일 현재 사용이 제한된 금융상품 등의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
거래처
당분기말
전기말
제한내용

현금및현금성자산
국민은행 외
43,342
42,685
질권설정 외

단기금융상품
신한은행 외
8,658
11,432
질권설정 외

장기금융상품
우리은행 외
22,911
20,548
질권설정 외

퇴직연금운용자산
우리은행 외
250,185
257,300
종업원 퇴직금

합 계
325,096
331,965

6. 계약자산 및 계약부채

(1) 보고기간 종료일 현재 계약자산 및 계약부채의 구성은 아래와 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전기

계약자산
계약부채
계약자산
계약부채

건설계약
1,155,058
1,140,405
1,089,806
1,105,328

REC 거래
8,194
-
4,669
-

합 계
1,163,252
1,140,405
1,094,475
1,105,328

(2) 당분기 및 전분기 중 건설계약과 관련한 계약금액의 변동 및 수익으로 인식한 금액은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
기초잔액
증감액
공사수익인식액
기말잔액(주1)

토목
5,091,159
311,295
(355,524)
5,046,930

주택 (주2)
14,007,576
983,756
(1,402,527)
13,588,805

플랜트
2,200,472
86,050
(310,161)
1,976,361

합 계
21,299,207
1,381,101
(2,068,212)
20,612,096

(전분기)

(단위: 백만원)

구 분
기초잔액
증감액
공사수익인식액
기말잔액(주1)

토목
4,269,005
1,094,673
(331,333)
5,032,345

주택 (주2)
14,818,092
1,225,891
(1,326,769)
14,717,214

플랜트
1,834,944
434,405
(190,004)
2,079,345

합 계
20,922,041
2,754,969
(1,848,106)
21,828,904

(주1) 계약금액의 기말잔액은 각 계약별 수행의무의 이행을 통하여 수익으로 인식되며, 각 계약별 잔여공사기간 동안 지속적으로 감소됩니다. 또한 잔여공사기한은 당사의 사업보고서상 개별 계약별로 기재되어 있고, 개별 계약별 공사수익은 사업보고서 상 완공예정일까지 지속적으로 인식될 것으로 당사는 추정하고 있습니다. 다만 각 계약은 잔여공사기한 및 공정이 모두 상 이하며 장기간 이루어지는 공사기간 중 설계변경 발생 및 우발사항 등에 따른 추정의 변경이 존재할 수 있기 때문에 당사는 잔여 계약금액의 미래 수익인식의 양적 정보는 기재하지 않았습니다.

(주2) 주택사업부 계약잔액에는 분양공사에 따른 계약잔액이 포함되어 있습니다.

(3)
보고기간 종료일 현재 연결실체의 진행 중인 건설계약과 관련한 누적공사손익, 계약자산 및 계약부채 등의 내역은 다음과 같습니다.

다만, 준공이후에도 계약조건에따라 계약자산, 회수보류액 등의 잔액이 남아 있는 건설계약은 아래 내역에 포함하였습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
누적공사수익
누적공사원가
누적공사이익
계약자산(주1)
계약부채(주2)
공사손실
 충당부채
회수보류액

토목
6,665,606
6,151,121
514,485
201,592
412,522
24,777
30,479

주택
7,124,938
5,959,085
1,165,853
900,883
406,374
-
318

플랜트
7,830,432
7,686,788
143,644
52,583
321,509
43,133
213,563

합 계
21,620,976
19,796,994
1,823,982
1,155,058
1,140,405
67,910
244,360

(주1) 당분기 중 발생한 계약자산의 기대신용손실의 변동은 아래와 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
기초잔액
집합평가
손상차손
기말잔액

계약자산
7,469
2,547
-
10,016

(주2) 이월된 계약부채 잔액 중 당분기에 건설계약 수익 300,585백만원을 인식했습니다.

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
누적공사수익
누적공사원가
누적공사이익
계약자산(주1)
계약부채(주2)
공사손실
 충당부채
회수보류액

토목
6,559,142
6,070,761
488,381
231,028
289,875
27,315
42,584

주택
6,775,238
5,728,902
1,046,336
798,495
475,121
-
302

플랜트
7,916,999
7,670,926
246,073
60,283
340,332
43,139
196,695

합 계
21,251,379
19,470,589
1,780,790
1,089,806
1,105,328
70,454
239,581

(주1) 전기 중 발생한 계약자산의 기대신용손실의 변동은 아래와 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
기초잔액
집합평가
손상차손
기말잔액

계약자산
2,155
2,612
2,702
7,469

(주2) 이월된 계약부채 잔액 중 전기에 건설계약 수익 969,314백만원을 인식했습니다.

(4)
전기말 현재 진행 중이었던 원가기준 투입법을 적용하여 진행기준수익을 인식하는 계
약으로서 계약의 총계약금액 및 총계약원가에 대한 당분기 중 추정의 변경과 그러한 추정의 변경이 당분기와 미래기간의 손익, 계약자산 및 계약부채에 미치는 영향은 다음과 같습니다
.

(단위: 백만원)

구 분
추정총계약
 수익변동
추정총계약
 원가변동
공사손익 변동효과
계약자산의 
변동(주1)
계약부채의
변동(주1)

당분기
미 래

토목

53,901
51,757
(3,185)
5,328
(3,763)
(578)

주택

178,319
66,110
5,980
106,230
6,470
490

플랜트

34,488
1,198
31,417
1,873
(3,155)
(34,572)

합 계

266,708
119,065
34,212
113,431
(448)
(34,660)

(주1) 공사손실충당부채 변동분이 포함되어 있습니다.

(5) 당분기 중 원가기준 투입법을 적용하여 진행기준수익을 인식한 계약으로서 계약금액이 전기 매출액의 5% 이상인 주요 계약의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

프로젝트명(주1)
계약일
계약상 완성
기한(주2)
진행율
계약자산
매출채권

총액
손실충당금
(주3)
총액
손실충당금
(주3)

e편한세상 금빛 그랑메종
2014-09-26
2022-09-30
11.12%
21,880
-
-
-

e편한세상 북항마린
2018-03-13
2023-02-28
6.40%
1,221
-
12,650
-

S-OIL RUC Project
2015-07-03
2020-06-30
99.18%
-
-
-
-

현대케미칼 HPC Project PKG-3
2019-11-05
2021-06-30
19.89%
-
-
17
-

아크로 서울포레스트
2017-07-20
2020-12-22
54.72%
11,813
-
-
-

브루나이 Temburong CC2
2015-02-04
2020-06-30
97.96%
-
-
16,721
-

싱가폴 TTP1
2015-02-13
2020-12-27
97.57%
3,839
-
546
-

베트남 Thai Binh2 PP
2012-05-22
2022-05-19
87.39%
-
-
48,918
-

사우디아라비아 Elastomers
2012-07-01
2020-06-30
99.80%
-
-
-
-

오만 SRIP
2013-11-25
2020-09-30
97.59%
-
-
-
-

쿠웨이트 KNPC SHFP
2013-05-28
2020-06-30
96.28%
44,788
-
49,794
-

필리핀 SBPL 500MW CFPP
2014-10-08
2020-01-31
100.00%
-
-
420
-

사우디아라비아 Maaden Ammonia III Project
2018-10-22
2022-03-31
32.27%
-
-
35,578
-

사우디아라비아 DSA Elastomers
2012-07-01
2020-06-30
99.41%
2,270
-
22
-

(주1) 주요 프로젝트는 해당 프로젝트별 추정총계약수익금액이 직전회계연도 총매출액의 5% 이상인 프로젝트이며 비공개계약은 존재하지 않습니다.

(주2) 프로젝트별 계약상 공사기한 또는 예정 공사기한입니다.

(주3) 당분기말 프로젝트별 채권에 대한 개별손상금액은 없으며 집합평가시 발생한 부문별 손상금액은 제외하였습니다.

(6) 당분기말 현재 주요 공동약정 프로젝트는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

공동약정 프로젝트명
총계약금액
연결실체지분 해당금액
연결실체 지분율
대표사(주간사)

S-OIL RUC Project
4,254,415
2,339,928
55.00%
연결실체

오만 SRIP
2,419,191
1,209,595
50.00%
연결실체

터키 DIG Canakkale교량
3,145,412
786,353
25.00%
공동

GTX-A5공구
554,700
460,320
82.98%
연결실체

GTX-A6공구
426,847
345,051
80.84%
연결실체

알제리 Kais CCPP
672,882
336,441
50.00%
지에스건설㈜

녹번역 e편한세상
508,443
305,068
60.00%
연결실체

부산만덕(5) 주거환경 개선사업(2BL)
421,963
247,023
58.54%
연결실체

안성-구리고속11공구
491,905
221,357
45.00%
연결실체

서해선홍성-송산전철5공구
422,555
211,278
50.00%
연결실체

(주)
연결실체는 상기 공동약정 프로젝트를 공동영업으로 분류하여 회계처리하고 있으며, 공동영업에서 발생한 수익 및 비용에 대하여 연결실체는 지 분해당액 만큼을 부담하고 있습니다.

(7) 당분기말 현재 계약원가는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
금 액

계약이행원가
64,439

계약이행원가는 건설 공사의 착공전 투자되는 원가로서 당분기 기타자산으로 자산화되었습니다. 자산화된 원가와 관련하여 당분기 중 인식한 손상차손은 존재하지 않습니다.

7. 범주별 금융상품

(1) 보고기간 종료일 현재 금융자산의 분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

금융자산 범주
계정과목
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

공정가치측정 금융자산
당기손익-공정가치측정금융자산
285,250
285,250
269,563
269,563

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
63,623
63,623
62,105
62,105

파생상품
1,519
1,519
340
340

상각후원가로 측정하는 금융자산
현금및현금성자산
2,823,881
2,823,881
2,559,153
2,559,153

단기금융상품
173,881
173,881
172,449
172,449

매출채권
620,851
620,851
754,592
754,592

단기대여금
83,336
83,336
80,325
80,325

미수금
326,211
326,211
433,639
433,639

미수수익
30,677
30,677
27,784
27,784

보증금
45,699
45,699
37,076
37,076

장기금융상품
23,465
23,465
20,862
20,862

장기매출채권
223,431
223,431
222,910
222,910

장기대여금
823,078
823,078
802,030
802,030

장기미수금
144,444
144,444
142,211
142,211

장기미수수익
15,052
15,052
14,892
14,892

장기보증금
270,415
270,415
223,278
223,278

합 계
5,954,813
5,954,813
5,823,209
5,823,209

(2) 보고기간 종료일 현재 금융부채의 분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

금융부채 범주
계정과목
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

공정가치측정 금융부채
파생상품부채
4,154
4,154
4,789
4,789

상각후원가로 측정하는 금융부채
매입채무
1,203,035
1,203,035
1,266,328
1,266,328

미지급금
436,769
436,769
326,685
326,685

임대보증금
28,671
28,671
32,251
32,251

미지급비용
60,537
60,537
75,337
75,337

미지급배당금
52,251
52,251
-
-

리스부채
29,267
29,267
57,486
57,486

단기차입금
180,341
180,341
151,467
151,467

유동성장기부채
478,857
478,857
486,055
486,055

사채
896,755
896,755
896,316
896,316

장기차입금
1,388,871
1,388,871
1,052,744
1,052,744

장기매입채무
-
-
110
110

장기미지급금
972
972
1,116
1,116

장기미지급비용
-
-
5,713
5,713

장기임대보증금
22,618
22,618
23,404
23,404

금융보증부채
68,969
68,969
72,172
72,172

장기리스부채
111,897
111,897
72,560
72,560

합 계
4,963,964
4,963,964
4,524,533
4,524,533

8. 공정가치측정금융자산

(1) 보고기간 종료일 현재 공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

당기손익-공정가치측정 금융자산

채무상품(PFV)
2,000
2,000

채무상품(출자금)
55,880
55,970

채무상품(수익증권 등)
101,577
85,070

채무상품(SOC)
125,793
126,523

소 계
285,250
269,563

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산

지분상품(시장성)
714
862

지분상품(비시장성)
36,125
36,125

채무상품(국공채)
26,784
25,119

소 계
63,623
62,106

합 계
348,873
331,669

(2) 당분기 및 전분기 중 기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
기 초
증 감
법인세효과
기 말

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 평가손익
(5,336)
79
(21)
(5,278)

(전분기)

(단위: 백만원)

구 분
기 초
증 감
법인세효과
기 말

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 평가손익
(9,015)
283
(75)
(8,807)

9. 매출채권및기타채권 

(1) 보고기간 종료일 현재 매출채권및기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
채권(총액)
차감 : 손실충당금
차감 : 
현재가치할인차금
채권(순액)

유동
매출채권
838,625
(217,774)
-
620,851

단기대여금
164,796
(81,460)
-
83,336

미수금
430,031
(103,806)
(14)
326,211

미수수익
35,469
(4,792)
-
30,677

보증금
45,819
(120)
-
45,699

합 계
1,514,740
(407,952)
(14)
1,106,774

비유동
장기매출채권
565,250
(341,713)
(106)
223,431

장기대여금
1,359,847
(536,769)
-
823,078

장기미수금
359,288
(214,749)
(95)
144,444

장기미수수익
46,807
(31,755)
-
15,052

장기보증금
272,691
(1,941)
(335)
270,415

합 계
2,603,883
(1,126,927)
(536)
1,476,420

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
채권(총액)
차감 : 손실충당금
차감 : 
현재가치할인차금
채권(순액)

유동
매출채권
967,554
(212,962)
-
754,592

단기대여금
161,775
(81,450)
-
80,325

미수금
538,354
(104,701)
(14)
433,639

미수수익
32,533
(4,749)
-
27,784

보증금
37,196
(120)
-
37,076

합 계
1,737,412
(403,982)
(14)
1,333,416

비유동
장기매출채권
562,416
(339,400)
(106)
222,910

장기대여금
1,333,736
(531,706)
-
802,030

장기미수금
357,074
(214,768)
(95)
142,211

장기미수수익
46,647
(31,755)
-
14,892

장기보증금
225,467
(2,189)
-
223,278

합 계
2,525,340
(1,119,818)
(201)
1,405,321

(2) 매출채권에 대한 신용위험 및 손실충당금

각 부문별 채권에 대한 평균 신용공여기간은 180일이며, 연결실체는 매출채권에 대해 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다. 

매출채권에 대한 기대신용손실은 채무자의 과거 채무불이행 경험 및 차입자 특유의 요인, 일반적인 경제환경, 보고기간 종료일에 현재 상황에 대한 평가뿐만 아니라 미래에 상황이 어떻게 변동할 것인지에 대한 평가를 포함한 요소들이 조정된 채무자의 현행 재무상태에 대한 분석을 고려한 충당금설정률표를 이용하여 산정됩니다. 

연결실체는 채무자가 청산되거나 파산절차를 개시하는 등 청산채무자가 심각한 재무적 어려움을 겪고 있다는 점을 나타내는 정보가 있고 회수에 대한 합리적인 기대가 없는 경우 매출채권을 제각하고 있습니다.

(
3) 당분기 및 전분기 중 매출채권및기타채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
기초잔액
손상차손(환입)
제각
연결범위
변동
기타증감
(주2)
기말잔액

개별평가(환입)
집합평가(주1)

유동
매출채권
212,962
628
4,346
(220)
56
2
217,774

단기대여금
81,450
-
10
-
-
-
81,460

미수금
104,701
(341)
(554)
-
-
-
103,806

미수수익
4,749
39
4
-
-
-
4,792

보증금
120
-
-
-
-
-
120

합 계
403,982
326
3,806
(220)
56
2
407,952

비유동
장기매출채권
339,400
2,001
312
-
-
-
341,713

장기대여금
531,706
4,911
152
-
-
-
536,769

장기미수금
214,768
(19)
-
-
-
-
214,749

장기미수수익
31,755
-
-
-
-
-
31,755

장기보증금
2,189
(250)
2
-
-
-
1,941

합 계
1,119,818
6,643
466
-
-
-
1,126,927

(전분기)

(단위: 백만원)

구 분
기초잔액
손상차손(환입)
제각
기타증감
(주2)
기말잔액

개별평가(환입)
집합평가(주1)

유동
매출채권
179,879
12,097
3,268
-
215
195,459

단기대여금
93,378
300
134
-
-
93,812

미수금
163,506
(779)
1,140
-
66
163,933

미수수익
1,532
193
7
-
-
1,732

보증금
263
-
-
-
-
263

합 계
438,558
11,811
4,549
-
281
455,199

비유동
장기매출채권
335,729
3,572
65
-
20
339,386

장기대여금
236,119
739
(36)
-
-
236,822

장기미수금
203,139
472
-
-
-
203,611

장기미수수익
3,275
-
-
-
-
3,275

장기보증금
6,388
(1,044)
13
(3,027)
-
2,330

합 계
784,650
3,739
42
(3,027)
20
785,424

(주1) 연결실체는 매출채권의 과거 회수율에 기반하여 전체기간 기대신용손실을 산출하였으며, 분기말 연령별 채권잔액에 따른 전체기간 기대신용손실을 손실충당금으로 반영하였습니다.

(주2) 기타증감은 채권의 유동성대체액 및 외화환산에 의한 변동 등으로 구성되어 있습니다.

(4) 보고기간 종료일 현재 연결실체가 부담하게 될 신용위험의 최대 노출금액은 위에서 언급한 채권의 각 분류별 공정가치입니다. 한편, 상기 매출채권및기타채권은 상각후원가로 측정되며, 각 계정과목의 공정가치는 장부금액과 일치하고 있습니다.

10. 기타자산

보고기간 종료일 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
선급금
285,227
261,340

선급비용
86,023
52,353

선급공사비
52,830
49,091

매입부가세
577
1

기타당좌자산
2,005
2,041

소 계
426,662
364,826

비유동
장기선급비용
10,543
11,012

장기선급공사비
11,608
10,735

소 계
22,151
21,747

합 계
448,813
386,573

11. 재고자산

(1) 보고기간 종료일 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

취득원가
평가손실충당금
장부금액
취득원가
평가손실충당금
장부금액

상품
35,072
(1)
35,071
2,513
(1)
2,512

제품
103,655
(2,585)
101,070
90,146
(3,502)
86,644

재공품
8,220
-
8,220
8,046
(4)
8,042

원재료
50,654
(1,579)
49,075
48,570
(1,753)
46,817

저장품
46,645
(1,973)
44,672
46,109
(2,326)
43,783

미착품
8,499
-
8,499
3,612
-
3,612

용지
650,548
-
650,548
673,909
-
673,909

완성주택
56,958
-
56,958
96,774
-
96,774

미완성주택
182,051
-
182,051
156,706
-
156,706

건재
1,085
-
1,085
1,290
-
1,290

합 계
1,143,387
(6,138)
1,137,249
1,127,675
(7,586)
1,120,089

(2) 당분기 및 전분기 중 재고자산과 관련하여 재고자산을 순실현가능가치로 손상처리함에 따른 평가손실 및 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실환입은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

재고자산평가손실
710
2,340

재고자산평가손실환입
1,912
995

12. 유형자산

당분기 및 전기 중

유형자산
장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
토지
건물
구축물
기계장치
차량
운반구
기타의
유형자산
건설중인
자산
운용리스
자산(토지)
운용리스
자산(건물)
합 계

기초금액
876,726
430,067
100,619
417,185
1,681
50,211
104,230
24,979
11,643
2,017,341

취득액
5
188
1,870
2,371
490
4,009
42,161
-
-
51,094

대체액
-
(2,099)
1,364
21,732
-
2,260
(26,853)
(11,777)
(6,281)
(21,654)

처분액
(45)
-
-
(44)
-
(48)
-
-
-
(137)

감가상각비
-
(4,376)
(1,282)
(15,434)
(212)
(5,424)
-
-
(77)
(26,805)

손상차손
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

정부보조금변동
-
14
4
33
-
-
-
-
-
51

외화환산차이
474
(254)
(57)
(999)
22
(106)
(499)
-
-
(1,419)

연결범위 변동
24,555
6,647
222
26,033
263
919
4,539
-
-
63,178

분기말금액
901,715
430,187
102,740
450,877
2,244
51,821
123,578
13,202
5,285
2,081,649

(전 기)

(단위: 백만원)

구 분
토지
건물
구축물
기계장치
차량
운반구
기타의
유형자산
건설중인
자산
운용리스
자산(토지)
운용리스
자산(건물)
합 계

기초금액
870,410
429,429
105,229
443,224
1,815
55,221
127,463
24,979
12,393
2,070,163

취득액
240
1,967
1,389
25,278
687
12,614
115,620
-
-
157,795

대체액
7,658
16,384
(730)
27,414
67
5,127
(138,795)
-
-
(82,875)

처분액
(2,045)
(565)
(7)
(1,860)
(16)
(2,368)
-
-
-
(6,861)

감가상각비
-
(17,204)
(5,157)
(61,448)
(877)
(22,174)
-
-
(750)
(107,610)

손상차손
-
-
-
(6,043)
-
1,065
-
-
-
(4,978)

정부보조금변동
-
56
15
121
-
5
-
-
-
197

외화환산차이
-
-
(120)
1,260
5
91
-
-
-
1,236

연결범위 변동
463
-
-
(10,761)
-
630
(58)
-
-
(9,726)

기말금액
876,726
430,067
100,619
417,185
1,681
50,211
104,230
24,979
11,643
2,017,341

한편, 토지와 건물 등이 은행차입금 등에 대한 담보로 제공되고 있습니다(주석 26 참조).

13. 투자부동산

당분기 및 전기 중 투자부동산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
토 지
건 물
기 타
합 계

기초금액
675,096
290,303
4,234
969,633

취득액
-
-
-
-

처분액
-
-
-
-

대체액
-
4
-
4

감가상각비
-
(2,131)
(70)
(2,201)

손상차손환입
-
-
-
-

연결범위 변동
-
-
-
-

분기말금액
675,096
288,176
4,164
967,436

(전 기)

(단위: 백만원)

구 분
토 지
건 물
기 타
합 계

기초금액
854,731
290,292
4,514
1,149,537

취득액
37,206
9,647
-
46,853

처분액
(5,235)
(10,446)
-
(15,681)

대체액
(213,405)
3,138
-
(210,267)

감가상각비
-
(8,327)
(280)
(8,607)

손상차손환입
301
9
-
310

연결범위 변동
1,498
5,990
-
7,488

기말금액
675,096
290,303
4,234
969,633

14. 무형자산

당분기 및 전기 중 무형자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
개발비
산업재산권
소프트웨어
회원권
영업권
탄소배출권
기타의
무형자산
(주1)
합 계

기초금액
3,591
997
17,395
20,027
-
254
23,994
66,258

취득액
31
12
679
-
-
-
2
724

대체액
-
94
-
-
-
-
-
94

처분액
-
-
-
-
-
-
-
-

무형자산상각비
(135)
(59)
(1,656)
-
-
-
(3,917)
(5,767)

손상차손

외화환산차이
-
-
-
-
3,011
-
14,668
17,679

연결범위 변동
-
-
-
-
56,094
-
462,150
518,244

분기말금액
3,487
1,044
16,418
20,027
59,105
254
496,897
597,232

(주1) 미국 Kraton사로부터 Cariflex 사업부를 인수하면서 취득한 고객관계, 기술력, 상표권 등이 포함되어 있습니다. 취득일 이후 PPA작업 등이 진행 중으로 영업권 금액 등이 변동될 수 있습니다.(주석 39 참조)

(전 기)

(단위: 백만원)

구 분
개발비
산업재산권
소프트웨어
회원권
영업권
탄소배출권
기타의
무형자산
합 계

기초금액
4,176
991
8,702
18,691
2,870
258
16,020
51,708

취득액
543
61
2,436
245
-
-
110
3,395

대체액(주1)
40
165
10,556
(199)
-
(4)
13,457
24,015

처분액
-
-
(27)
(2,066)
-
-
-
(2,093)

무형자산상각비
(712)
(225)
(4,585)
-
-
-
(5,593)
(11,115)

손상차손
(456)
-
-
(288)
-
-
-
(744)

외화환산차이
-
-
-
-
-
-
-
-

연결범위 변동
-
5
313
3,644
(2,870)
-
-
1,092

기말금액
3,591
997
17,395
20,027
-
254
23,994
66,258

(주1) 통합건설정보시스템 관련 건설중인 자산에서 소프트웨어로 대체 하였습니다.

15. 종속기업

(1) 보고기간 종료일 현재 종속기업의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

법인명
법인설립 및
영업소재지
주요 영업활동
결산일
소유지분율 및 의결권비율(%)

당분기말
전기말

㈜삼호 (주1)
대한민국
도로 건설업
12.31
72.94
72.94

고려개발㈜ (주1, 2)
대한민국
도로 건설업
13.31
44.07
44.07

대림자동차공업㈜
대한민국
자동차 부품 제조업
12.31
59.02
59.02

대림오토바이㈜
대한민국
모터사이클 제조업
12.31
59.02
59.02

대림씨엔에스㈜
대한민국
콘크리트관 및 기타 구조용 콘크리트제품 제조업
12.31
50.81
50.81

글래드호텔앤리조트㈜
대한민국
호텔업
12.31
100.00
100.00

에이플러스디㈜
대한민국
부동산 개발 및 컨설팅
12.31
100.00
100.00

송도파워㈜
대한민국
부동산임대업
12.31
100.00
100.00

대림에너지㈜
대한민국
발전소 등 개발
12.31
70.00
70.00

포승그린파워㈜ (주3)
대한민국
에너지 사업
12.31
100.00
100.00

청진이삼프로젝트㈜ (주4)
대한민국
부동산임대업
6.30/
 12.31
48.46
48.46

청진이삼자산관리㈜
대한민국
부동산 관련 서비스업
12.31
80.59
80.59

㈜대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리
부동산투자회사
대한민국
부동산관리업
12.31
100.00
100.00

코람코전문투자형사모부동산제103호
대한민국
부동산개발업
12.31
98.06
98.06

코람코제102호전문투자형사모부동산투자유한회사
대한민국
부동산개발업
12.31
99.35
99.35

㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리
부동산투자회사
대한민국
부동산관리업
12.31
100.00
100.00

영주에코파워㈜
대한민국
에너지사업
12.31
100.00
100.00

코크레인에스피씨㈜ (주5)
대한민국
투자 및 경영기술지원컨설팅
12.31
100.00
-

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
사우디아라비아
산업플랜트 건설업
12.31
100.00
100.00

PT. Daelim Utama Construction
인도네시아
산업플랜트 건설업
12.31
100.00
100.00

달림(남경) 건설관리 유한공사
중국
산업플랜트 건설업
12.31
100.00
100.00

Daelim USA, Inc.
미국
일반건축 건설업
12.31
100.00
100.00

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
터키
토목업
12.31
100.00
100.00

Daelim Chemical USA, INC.
미국
석유화학 사업개발 투자
12.31
100.00
100.00

Daelim Chemical USA LLC
미국
석유화학 사업개발 투자
12.31
100.00
100.00

Daelim RUS LLC
러시아
산업플랜트 건설업
12.31
100.00
100.00

DE NILES, LLC
미국
에너지사업
12.31
100.00
100.00

Cariflex PTE.LTD.
싱가포르
석유화학제품 유통업
12.31
100.00
100.00

Cariflex Netherlands B.V. (주6)
네덜란드
석유화학제품 위탁연구개발
12.31
100.00
-

Cariflex Brazil Industria e Comercio de Produtos Petroquimico Ltda (주6)
브라질
석유화학제품 제조업
12.31
100.00
-

DE Cochrane SpA (주5)
칠레
에너지사업
12.31
100.00
-

(주1) 2020년 3월 27일 ㈜삼호가 고려개발㈜를 흡수합병하는 계약이 체결되었으며, 합병기일은 2020년 7월 1일입니다.

(주2) 연결실체가 보유한 의결권의 상대적 규모와 다른 의결권 보유자 주식의 분산 정도 등을 고려할때 당사에 실질지배력이 있다고 판단하였습니다. 연결실체의 의결권 지분 율은 44.07%이며, 의결권 없는 우선주를 포함한 지분율은 52.70%입니다.

(주3) 연결실체의 약정으로 인하여 2016년 1월 21일 포승그린파워㈜가 발행한 우선주를 부채로 분류하였으며 우선주 지분율이 제외되어 있습니다.

(주4) 청진이삼프로젝트㈜은 보통주 외에 의결권 있는 우선주를 발행하였는 바, 우선주를 포함한 의결권 있는 주식에 대한 연결실체의 의결권 주식 비율은 48.46%입니다. 지분율은 과반수 미만이나 주주간 협약을 통해서 이사회 구성원의 과반수를 임명하거나 해임할 수 있는 권한 등이 있으므로 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다.

(주5) 연결실체는 당분기 중 칠레발전사업을 위하여 코크레인에스피씨㈜ 및 DE Cochrane SpA를 설립하였습니다.

(주6) 연결실체는 당분기 중 Cariflex 사업을 위하여 Cariflex Netherlands B.V. 및 Cariflex Brazil Industria e Comercio de Produtos Petroquimico Ltda의 지배력을 획득하 였습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 주요 종속기업의 요약 재무상태는 아래와 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

회사명
자 산
부 채
자 본

유동자산
비유동자산
유동부채
비유동부채
지배기업 
소유주지분
비지배지분

㈜삼호
874,978
125,032
458,834
35,718
366,851
138,607

고려개발㈜
381,561
204,877
241,855
167,317
88,804
88,462

대림자동차공업㈜
120,275
301,383
146,128
32,055
143,699
99,776

대림씨엔에스㈜
149,927
185,952
43,993
13,206
141,602
137,078

글래드호텔앤리조트㈜
96,057
288,288
18,465
53,521
312,359
-

대림에너지㈜ (주1)
183,768
689,410
56,152
328,740
341,800
146,486

청진이삼프로젝트㈜
15,743
749,006
15,119
503,533
47,847
198,250

(전기말)

(단위: 백만원)

회사명
자 산
부 채
자 본

유동자산
비유동자산
유동부채
비유동부채
지배기업 
소유주지분
비지배지분

㈜삼호
743,901
107,819
358,062
35,815
331,915
125,928

대림자동차공업㈜
80,908
297,126
95,558
38,552
143,964
99,960

대림씨엔에스㈜
151,241
185,689
45,416
13,017
141,509
136,988

글래드호텔앤리조트㈜
105,791
290,708
26,751
54,699
315,049
-

대림에너지㈜ (주1)
141,144
709,491
25,079
363,559
323,398
138,599

청진이삼프로젝트㈜
13,330
751,028
15,049
503,532
45,571
200,206

(주1) 종속기업을 포함한 연결재무제표 기준입니다.

상기 요약 재무상태는 지배회사와의 회계정책 차이조정 등을 반영한 후의 금액이며, 다만 사업결합시 발생한 영업권과 공정가치조정 및 내부거래는 제거하기 전의 금액입니다.

(3) 당분기 및 전분기 중 주요 종속기업의 요약 경영성과는 아래와 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

회사명
매출액
영업손익
당기순손익
기타포괄손익
총포괄손익

㈜삼호
424,702
69,852
53,682
5
53,687

고려개발㈜
137,621
12,317
8,232
(8)
8,224

대림자동차공업㈜
63,241
(373)
(449)
-
(449)

대림씨엔에스㈜
50,316
736
392
-
392

글래드호텔앤리조트㈜
14,547
(2,797)
(2,690)
-
(2,690)

대림에너지㈜ (주1)
34,187
15,331
13,345
12,601
25,946

청진이삼프로젝트㈜
10,913
8,654
4,232
-
4,232

(전분기)

(단위: 백만원)

회사명
매출액
영업손익
당기순손익
기타포괄손익
총포괄손익

㈜삼호
304,821
35,771
29,892
10
29,902

대림자동차공업㈜
73,345
1,256
(2,332)
-
(2,332)

대림씨엔에스㈜
43,946
1,226
1,452
-
1,452

글래드호텔앤리조트㈜
21,005
(951)
(1,187)
-
(1,187)

대림에너지㈜ (주1)
34,949
22,647
18,231

(2,326)

15,905

청진이삼프로젝트㈜
10,729
8,427
4,004
-
4,004

(주1) 종속기업을 포함한 연결재무제표 기준입니다.

상기 요약 경영성과는 지배회사와의 회계정책 차이조정 등을 반영한 후의 금액이며, 다만 사업결합시 발생한 영업권과 공정가치조정 및 내부거래는 제거하기 전의 금액입니다.

(4) 당분기 및 전분기 중 주요 종속기업의 요약 현금흐름의 내용은 아래와 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

회사명
영업활동으로
인한 현금흐름
투자활동으로
인한 현금흐름
재무활동으로
인한 현금흐름
현금및현금성
자산의 순증감
기초 현금및
현금성자산
외화표시 현금 및현금성자산 환율변동효과
기말 현금및
현금성자산

㈜삼호
61,442
(6,849)
12,326
66,919
313,954
11
380,884

고려개발㈜
9,472
(9,058)
(735)
(320)
71,043
-
70,722

대림자동차공업㈜
3,712
(7,359)
40,850
37,203
12,929
77
50,209

대림씨엔에스㈜
3,511
(13,427)
(151)
(10,067)
28,424
-
18,357

글래드호텔앤리조트㈜
(4,953)
1,832
(1,586)
(4,707)
29,143
-
24,436

대림에너지㈜

(주1)

39,549
13,529
(2,905)
50,173
106,101
(127)
156,147

청진이삼프로젝트㈜
6,361
-
(3,912)
2,449
12,682
-
15,131

(전분기)

(단위: 백만원)

회사명
영업활동으로
인한 현금흐름
투자활동으로
인한 현금흐름
재무활동으로
인한 현금흐름
현금및현금성
자산의 순증감
기초 현금및
현금성자산
외화표시 현금 및현금성자산 환율변동효과
기말 현금및
현금성자산

㈜삼호
47,006
(15,234)
13,200
44,972
330,192
-
375,164

대림자동차공업㈜
17,950
(4,098)
(4,129)
9,723
17,912
26
27,661

대림씨엔에스㈜
(1,165)
9,865
(5,862)
2,838
59,257
-
62,095

글래드호텔앤리조트㈜
9,958
(2,087)
(1,193)
6,678
24,541
-
31,219

대림에너지㈜

(주1)

628
(21,276)
77,877
57,229
90,152
56
147,437

청진이삼프로젝트㈜
6,257
(1,883)
(3,912)
462
21,638
-
22,100

(주1) 종속기업을 포함한 연결재무제표 기준입니다.

상기 요약 현금흐름은 지배회사와의 회계정책 차이조정 등을 반영한 후의 금액이며, 다만 사업결합시 발생한 영업권과 공정가치조정 및 내부거래는 제거하기 전의 금액입니다.

(5) 당분기 및 전분기 중 각 종속기업별로 비지배지분이 보유한 소유지분율과 재무상태, 경영성과 및 배당금액 중 비지배지분에 귀속되는 몫의 내역은 아래와 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

회사명
비지배지분이 보유한소유지분율(%)
누적 비지배지분
비지배지분에 
귀속되는 당기순손익
비지배지분에 
귀속되는 총포괄손익
비지배지분에게 
지급된 배당금

㈜삼호
27.06
138,607
14,321
14,323
(1,643)

고려개발㈜
47.30
88,462
3,756
3,752
-

대림자동차공업㈜
40.98
99,776
(184)
(184)
-

대림오토바이㈜
40.98
12,475
(1)
(1)
-

대림씨엔에스㈜
49.19
137,078
329
328
(238)

대림에너지㈜ (주1)
30.00
146,486
4,106
7,887
-

청진이삼프로젝트㈜ (주2)
51.54
198,250
1,956
1,956
(3,912)

청진이삼자산관리㈜
19.41
180
5
5
-

코람코전문투자형사모부동산제103호 (주1)
1.94
401
-
-
-

합 계
821,715
24,288
28,066
(5,793)

(전분기)

(단위: 백만원)

회사명
비지배지분이 보유한소유지분율(%)
누적 비지배지분
비지배지분에 
귀속되는 당기순손익
비지배지분에 
귀속되는 총포괄손익
비지배지분에게 
지급된 배당금

㈜삼호
27.06
109,087
7,884
7,887
(1,027)

대림자동차공업㈜
40.98
97,971
(956)
(956)
-

대림씨엔에스㈜
49.19
136,721
714
714
-

대림에너지㈜ (주1)
30.00
133,348
5,469

4,771

-

청진이삼프로젝트㈜ (주2)
51.54
198,250
1,956

1,956

(3,912)

청진이삼자산관리㈜
19.41
158
3

3

-

대림오토바이㈜
40.98
12,126
266

266

-

합 계
687,661
15,336

14,641

(4,939)

(주1) 종속기업을 포함한 연결재무제표 기준입니다.

(주2) 이익배당우선주를 보유하고 있으므로 비지배지분이 보유한 소유지분율에 귀속되는 당기순손익 및 총포괄손익은 일치하지 않습니다.

비지배지분이 보유한 소유지분율은 지배기업의 소유주에게 직ㆍ간접적으로 귀속되지 않는 지분을 의미하는 것으로, 각 종속기업의 100% 지분에서 연결실체 내 기업이해당 종속기업에 대하여 직접 보유하고 있는 지분을 단순합산한 지분율을 차감하여 계산한 지분율과는 차이가 발생할 수 있습니다.

16. 관계기업및공동기업주
식

(1) 보고기간 종료일 현재 관계기업및공동기업주식의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

법인명
법인설립 및
영업소재지
주요 영업활동
결산일
당분기말
전기말

지분율(%)
장부금액
지분율(%)
장부금액

포천파워㈜
대한민국
발전업
12.31
40.00
127,050
40.00
114,620

험프리에스엘큐원㈜
대한민국
주거용 건물 개발 및 공급업
12.31
43.16
-
43.16
-

제주항공우주호텔㈜
대한민국
호텔업
12.31
42.10
766
42.10
577

㈜위례뉴스테이기업형임대개발전문위탁관리부동산투자회사
대한민국
부동산관리업
12.31
27.01
1,133
27.01
1,028

과천지산옥타피에프브이㈜
대한민국
부동산개발업
12.31
21.00
755
21.00
809

㈜대림제6호부산우암동기업형임대위탁관리부동산투자회사
대한민국
부동산관리업
12.31
30.00
19,208
30.00
18,851

㈜고덕강일10피에프브이
대한민국
부동산개발업
12.31
25.10
1,085
-
-

㈜삼호시트론시티
대한민국
부동산개발업
12.31
30.00
23
-
-

Daelim Philippines, Inc.
필리핀
산업플랜트 건설업
12.31
40.00
-
40.00
-

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
말레이시아
산업플랜트 건설업
12.31
25.00
-
25.00
-

여천NCC㈜
대한민국
석유화학계 기초화학물질 제조업
12.31
50.00
473,031
50.00
676,728

폴리미래㈜
대한민국
합성수지 및 기타플라스틱 물질 제조업
12.31
50.00
58,535
50.00
65,580

밀머란에스피씨㈜(주1)
대한민국
전력사업 지원
12.31
72.05
114,757
72.05
127,087

코람코전문투자형사모부동산투자신탁제112호
대한민국
부동산 펀드
12.31
44.40
5,355
44.40
5,355

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD.
싱가포르
토목업
12.31
49.00
8,144
49.00
8,050

OMZ-Daelim LLC.
러시아
산업플랜트 건설업
12.31
48.00
2,886
48.00
3,877

Daehan Wind Power Company PSC.
요르단
에너지사업
12.31
50.00
1,260
50.00
1,549

Daelim EMA Management Limited
두바이
에너지사업
12.31
51.00
704
51.00
823

EMA Power Investment Limited
두바이
에너지사업
12.31
49.00
70,598
49.00
86,589

CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION
터키
토목업
12.31
25.00
123,020
25.00
118,686

Infraco Asia Keenjhar Wind Pte Ltd(주2)
싱가포르
풍력발전업
12.31
81.23
2,541
81.23
3,014

Infraco Asia Indus Wind Pte Ltd(주2)
싱가포르
풍력발전업
12.31
87.95
16,487
87.95
16,017

DE ENERGIA SpA(주3)
칠레
에너지 사업
12.31
51.00
3,572
51.00
4,662

Indeck Niles Development, LLC.(주2)
미국
화력발전업
12.31
30.00
83,403
30.00
83,593

Indeck Niles Asset Management LLC(주2)
미국
화력발전업 지원
12.31
33.33
172
33.33
79

합 계

1,114,485

1,337,574

(주1) 밀머란에스피씨㈜는 보통주 외에 의결권있는 우선주를 발행하였는바, 총 의결권 주식수에서 연결실체의 의결권은 72.05%입니다. 다만, 주주협약서 및 정관에 따라
 의결권의 과반을 행사할 수 없고, 공동약정에 대하여 공동지배력을 보유하는당사자들이 약정의 순자산에 대한 권리를 보유하고 있다고 판단하여 공동기업으로 분류
 하였습니다.

(주2) 주주간 공동 협약에 의해 중요한 재무정책과 영업정책을 결정하는 이사회에서 만장일치 및 이에 준하는 방식에 의해 결의됨에 따라 공동기업으로 포함하였습니다.

(주3) DE ENERGIA SpA는 의결권있는 우선주를 발행하였는 바, 보통주 지분율은 100%이며, 우선주를 포함한 총 의결권 주식수에서 당사의 의결권은 51.00%입니다. 
 다만, 주주협약서 및 정관에 따라 공동 지배력을 보유하는 당사자들이 순자산에 대한 권리를 보유하고 있다고 판단하여 공동기업으로 분류하였습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 공시되는 시장가격이 존재하는 관계기업주식은 없습니다.

(3) 당분기 및 전기 중의 관계기업및공동기업주식의 기중 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

회사명
기 초
취득/처분
지분법
투자손익
지분법
자본변동
지분법이익
잉여금
배당금
수취
기타증감
(주2)
기 말

포천파워㈜(주1)
114,620
-
12,430
-
-
-
-
127,050

제주항공우주호텔㈜
577
-
189
-
-
-
-
766

㈜위례뉴스테이기업형임대개발전문위탁관리부동산투자회사
1,028
-
105
-
-
-
-
1,133

과천지산옥타피에프브이㈜
809
-
(54)
-
-
-
-
755

㈜대림제6호부산우암동기업형임대위탁관리부동산투자회사
18,851
-
357
-
-
-
-
19,208

㈜고덕강일10피에프브이
-
1,255
(170)
-
-
-
-
1,085

㈜삼호시트론시티
-
23
-
-
-
-
-
23

여천NCC㈜
676,728
-
(38,697)
-
-
(165,000)
-
473,031

폴리미래㈜
65,580
-
7,955
-
-
(15,000)
-
58,535

밀머란에스피씨㈜(주1)
127,087
-
8,916
5,442
-
(26,688)
-
114,757

코람코전문투자형사모부동산투자신탁제112호
5,355
-
11
-
-
(11)
-
5,355

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD.
8,050
-
96
(2)
-
-
-
8,144

OMZ-Daelim LLC
3,877
-
-
(991)
-
-
-
2,886

Daehan Wind Power Company PSC.(주1)
1,549
-
(352)
63
-
-
-
1,260

Daelim EMA Management Limited(주1)
823
-
(161)
42
-
-
-
704

EMA Power Investment Limited(주1)
86,589
-
(1,014)
4,685
-
(19,662)
-
70,598

CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION
118,686
14,975
(342)
(4,087)
-
-
(6,212)
123,020

Infraco Asia Keenjhar Wind Pte Ltd(주1)
3,014
-
(860)
387
-
-
-
2,541

Infraco Asia Indus Wind Pte Ltd(주1)
16,017
-
15
455
-
-
-
16,487

DE ENERGIA SPA(주1)
4,662
-
(2,797)
1,707
-
-
-
3,572

Indeck Niles Development, LLC.(주1)
83,593
-
115
(4,868)
-
-
4,563
83,403

Indeck Niles Asset Management LLC(주1)
79
-
86
-
-
-
7
172

합 계
1,337,574
16,253
(14,172)
2,833
-
(226,361)
(1,642)
1,114,485

(전 기)

(단위: 백만원)

회사명
기 초
취득/처분
지분법
투자손익
지분법
자본변동
지분법이익
잉여금
배당금
수취
기타증감
(주2)
기 말

고려개발㈜(주3)
113,530
(136,977)
21,413
452
1,582
-
-
-

포천파워㈜(주1)
101,516
-
12,858
257
(11)
-
-
114,620

제주항공우주호텔㈜
4,446
-
(3,869)
-
-
-
-
577

㈜위례뉴스테이기업형임대개발전문위탁관리부동산투자회사
4,077
-
(3,049)
-
-
-
-
1,028

과천지산옥타피에프브이㈜
979
-
(170)
-
-
-
-
809

㈜대림제6호부산우암동기업형임대위탁관리부동산투자회사
-
20,330
(1,379)
(100)
-
-
-
18,851

여천NCC㈜
580,208
-
167,223
3,404
(4,107)
(70,000)
-
676,728

폴리미래㈜
62,699
-
31,881
-
-
(29,000)
-
65,580

밀머란에스피씨㈜(주1)
106,558
-
20,846
11,043
(2,127)
(9,233)
-
127,087

코람코전문투자형사모부동산투자신탁제112호
-
14,855
-
-
-
-
(9,500)
5,355

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD.
7,413
-
271
366
-
-
-
8,050

OMZ-Daelim LLC
8,729
-
(436)
1,308
-
(5,724)
-
3,877

Daehan Wind Power Company PSC.(주1)
1,633
-
(14)
(70)
-
-
-
1,549

Daelim EMA Management Limited(주1)
970
-
(183)
36
-
-
-
823

EMA Power Investment Limited(주1)
63,562
15,338
10,094
2,532
-
(4,937)
-
86,589

CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION
74,077
56,826
2,326
(5,996)
-
-
(8,547)
118,686

Infraco Asia Keenjhar Wind Pte Ltd(주1)
2,101
-
1,759
(846)
-
-
-
3,014

Infraco Asia Indus Wind Pte Ltd(주1)
14,862
-
2,276
(1,121)
-
-
-
16,017

DE ENERGIA SPA(주1)
-
-
(3,157)
(319)
-
-
8,138
4,662

Indeck Niles Development, LLC.(주1)
-
96,933
(7,019)
(6,557)
-
-
236
83,593

Indeck Niles Asset Management LLC(주1)
-
-
227
-
-
(147)
(1)
79

합 계
1,147,360
67,305
251,898
4,389
(4,663)
(119,041)
(9,674)
1,337,574

(주1) 연결실체의 주된 영업활동에 해당하여 매출액으로 계상하고 있습니다.

(주2) 기타증감은 불균등증자로 인한 증가액 및 환율차이에 의한 변동액 입니다.

(주3) 고려개발㈜은 2012년 3월 16일 채권금융기관협의회와 기업구조조정촉진법에 의한 경영정상화계획을 위한 약정을 체결하였으나 2019년 11월 14일 
 채권금융기관 공동관리 절차가 종결됨에 따라 종속기업으로 분류하였습니다.

(4) 보고기간 종료일 현재
주요
관계기업및공동기업의 요약 재무상태는 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

회사명
자 산
부 채
자 본

유동자산
비유동자산
유동부채
비유동부채

포천파워㈜
196,097
924,518
99,721
693,725
327,169

여천NCC㈜
955,742
1,387,805
533,997
818,006
991,544

폴리미래㈜
217,040
138,716
210,347
26,352
119,057

밀머란에스피씨㈜
42,085
157,696
6,755
10,053
182,973

(전기말)

(단위: 백만원)

회사명
자 산
부 채
자 본

유동자산
비유동자산
유동부채
비유동부채

포천파워㈜
161,331
938,707
106,618
696,238
297,182

여천NCC㈜
1,243,928
1,306,130
706,219
436,669
1,407,170

폴리미래㈜
205,202
119,451
171,164
20,305
133,184

밀머란에스피씨㈜
73,361
150,123
10,365
10,013
203,106

상기 요약 재무상태는 지분취득시 발생한 공정가치 조정 및 연결실체와의 회계정책 차이조정 등은 반영한 후의 금액입니다. 다만 관계기업및공동기업에 대하여 연결실체가 인식하는 영업권과 내부거래는 반영하기 전의 금액입니다.

(5) 당분기 및 전분기의
주요

관계기업및공동기업의 요약 경영성과는 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

회사명
매출액
영업손익
당기순손익
기타포괄손익
총포괄손익

포천파워㈜
114,633
38,560
29,987
-
29,987

여천NCC㈜
1,235,966
(115,840)
(85,627)
-
(85,627)

폴리미래㈜
229,786
21,254
15,873
-
15,873

밀머란에스피씨㈜
15,575
15,283
14,561
8,888
23,449

(전분기)

(단위: 백만원)

회사명
매출액
영업손익
당기순손익
기타포괄손익
총포괄손익

고려개발㈜
130,725
11,856
5,971
(1)
5,970

포천파워㈜
124,529
27,324
16,737
-
16,737

여천NCC㈜
1,263,007
163,633
120,499
-
120,499

폴리미래㈜
233,710
21,834
15,848
-
15,848

밀머란에스피씨㈜
19,667
19,585
19,119
(7,382)
11,737

상기 요약 경영성과는 지분취득시 발생한 공정가치 조정 및 연결실체와의 회계정책 차이조정 등은 반영한 후의 금액입니다. 다만 관계기업및공동기업에 대하여 연결실체가 인식하는 영업권과 내부거래는 반영하기 전의 금액입니다.

(6)
보고기간 종료일 현재
주요
공동
기업의 요약 재무정보 중 주요 구성항목의 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

회사명
여천NCC㈜
폴리미래㈜
밀머란에스피씨㈜

현금및현금성자산
3,938
166,642
20,164

유동금융부채(주1)
220,340
12,500
-

비유동금융부채(주1)
806,294
20,000
-

감가상각비
21,814
1,712
-

무형자산상각비
-
99
-

이자수익
437
128
232

이자비용
1,930
224
122

법인세비용
(29,946)
5,567
832

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
여천NCC㈜
폴리미래㈜
밀머란에스피씨㈜

현금및현금성자산
122,326
32,774
4,220

유동금융부채(주1)
176,291
-
-

비유동금융부채(주1)
407,825
20,000
-

감가상각비
89,487
6,433
-

무형자산상각비
-
373
-

이자수익
462
376
1,331

이자비용
6,361
571
704

법인세비용
103,707
22,206
17,083

(주1) 유동금융부채 및 비유동금융부채는 금융부채 중 매입채무및기타채무를 차감한 금액입니다.

(7) 보고기간 종료일 현재 주요 관계기업및공동기업의 순자산에서 관계기업및공동기업에 대한 지분의 장부금액으로 조정한 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

회사명
기말
순자산(A)
연결실체 
지분율(%)(B)
순자산 
지분금액(AXB)
(+) 영업권
(-) 내부거래
효과 제거
기타
장부금액

포천파워㈜

(주1,2)

327,169
40.00
130,868
5,603
(27,410)
17,989
127,050

여천NCC㈜
991,544
50.00
495,772
-
(22,741)
-
473,031

폴리미래㈜
119,057
50.00
59,529
-
(993)
(1)
58,535

밀머란에스피씨㈜ (주1,3)
110,311
100.00
110,311
4,446
-
-
114,757

(전기말)

(단위: 백만원)

회사명
기말
순자산(A)
연결실체 
지분율(%)(B)
순자산 
지분금액(AXB)
(+) 영업권
(-) 내부거래
효과 제거
기타
장부금액

포천파워㈜

(주1,2)

297,182
40.00
118,873
5,603
(27,855)
17,999
114,620

여천NCC㈜
1,407,170
50.00
703,585
-
(26,817)
(40)
676,728

폴리미래㈜
133,184
50.00
66,592
-
(1,012)
-
65,580

밀머란에스피씨㈜ (주1,3)
122,641
100.00
122,641
4,446
-
-
127,087

(주1) 이익배당우선주를 보유하고 있으므로 상기 표의 순자산가액이 동 주석 (4)의 자본과 일치하지 않습니다.

(주2) 포천파워㈜의 기타변동액은 전기 연결실체가 취득한 우선주의 장부금액입니다.

(주3) 우선주를 제외한 보통주 지분율을 사용하여 동 주석(1)의 지분율과 일치하지 않습니다.

(8) 보고기간 종료일 현재 지분법 적용의 중지로 인하여 인식하지 못한 당분기 및 누적 미반영 지분변동액은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

회사명
미반영 당분기 지분변동액
미반영 누적 지분변동액

험프리에스엘큐원㈜
(30)
3,870

Daelim Philippines, Inc.
503
2,088

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
136
3,645

(전기말)

(단위: 백만원)

회사명
미반영 전기 지분변동액
미반영 누적 지분변동액

험프리에스엘큐원㈜
(42)
3,900

Daelim Philippines, Inc.
(2,968)
1,585

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
(47)
3,509

17. 사용권자산

연결실체는 부동산(토지 및 건물), 차량운반구, 현장장비 등을 리스하였으며 평균리스기간은 약 2년입니다. 사용권자산에 대한 법적 소유권은 리스부채에 대한 담보로 리스제공자가 보유하고 있습니다.

(1) 보고기간 종료일 현재 기초자산 유형별 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구분
부동산
차량운반구
현장장비
기타
합계

취득금액
83,233
9,362
25,569
2,538
120,702

감가상각누계액
(14,264)
(3,413)
(8,978)
(267)
(26,922)

장부금액
68,969
5,949
16,591
2,271
93,780

(전기말)

(단위: 백만원)

구분
부동산
차량운반구
현장장비
기타
합계

취득금액
78,511
8,533
16,510
1,345
104,899

감가상각누계액
(11,390)
(2,897)
(7,806)
(524)
(22,617)

장부금액
67,121
5,636
8,704
821
82,282

(2) 당분기 및 전기 중 사용권자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
부동산
차량운반구
현장장비
기타
합계

기초금액
67,121
5,636
8,704
821
82,282

취득액
6,015
1,419
11,490
2,331
21,255

처분액
(554)
(209)
(62)
(562)
(1,387)

감가상각비
(3,599)
(919)
(3,541)
(377)
(8,436)

연결범위 변동
17
21
-
64
102

외화환산차이
(31)
1
-
(6)
(36)

분기말금액
68,969
5,949
16,591
2,271
93,780

(전 기)

(단위: 백만원)

구 분
부동산
차량운반구
현장장비
기타
합계

기초금액
-
-
-
-
-

회계정책의 변경효과
64,936
4,649
8,706
327
78,618

취득액
15,001
4,506
12,588
1,018
33,113

대체액
752
-
-
-
752

처분액
(2,492)
(528)
(2,864)
-
(5,884)

감가상각비
(11,316)
(3,174)
(9,726)
(524)
(24,740)

연결범위 변동
207
174
-
-
381

외화환산차이
33
9
-
-
42

기말금액
67,121
5,636
8,704
821
82,282

(3) 당분기 및 전분기 중 손익으로 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

사용권자산 감가상각비
8,436
5,856

리스부채 이자비용
1,461
1,455

단기리스 관련 비용
15,365
25,455

소액자산리스 관련 비용
532
512

리스부채 측정치에 포함되지 않은 변동리스료 관련 비용
2,167
125

당분기 및 전분기 중 리스로 인한 총 현금유출 금액은 각각 29,356백만원 및 33,601백만원입니다.

18. 매입채무및기타채무

보고기간 종료일 현재 매입채무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
매입채무
1,203,035
1,266,328

미지급금
436,769
326,685

유동성임대보증금
28,671
32,251

미지급비용
60,537
75,337

미지급배당금
52,251
-

소 계
1,781,263
1,700,601

비유동
장기매입채무
-
110

장기미지급금
972
1,116

임대보증금
22,618
23,404

장기미지급비용
-
5,713

소 계
23,590
30,343

합 계
1,804,853
1,730,944

19. 차입금

(1) 보고기간 종료일 현재 장ㆍ단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
차 입 처
당분기말 이자율(%)
당분기말
전기말

단기차입금

일반대출 외
농협은행 외
1.40~3.04
180,341
151,467

장기차입금

시설대출
한국산업은행 외
1.75~3.40
602,148
607,977

운영자금대출 외
국민은행 외
0~5.40
973,653
639,743

장기차입금 소계
1,575,801
1,247,720

차감 : 유동성장기부채
(171,449)
(178,915)

현재가치할인차금(유동)
(489)
(674)

유동성장기부채(장부가액)
(170,960)
(178,241)

현재가치할인발행차금(비유동)
(15,481)
(16,061)

차감 계
1,388,871
1,052,744

(2) 보고기간 종료일 현재 사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

종 류
발행일
상환일
당분기말
이자율(%)
당분기말
전기말
보증여부

제258-1회 공모사채
2017-06-02
2020-06-02
2.95
146,000
146,000
무보증

제258-2회 공모사채
2017-06-02
2022-06-02
3.52
54,000
54,000
무보증

제260-1회 공모사채
2017-09-15
2020-09-15
2.77
162,000
162,000
무보증

제260-2회 공모사채
2017-09-15
2022-09-15
3.24
31,000
31,000
무보증

제261-1회 공모사채
2018-04-06
2021-04-06
3.04
240,000
240,000
무보증

제261-2회 공모사채
2018-04-06
2023-04-06
3.37
60,000
60,000
무보증

제262회 사모사채
2018-05-30
2021-05-30
2.80
30,000
30,000
무보증

제263-1회 공모사채
2019-10-04
2022-10-04
1.72
150,000
150,000
무보증

제263-2회 공모사채
2019-10-04
2024-10-04
1.94
150,000
150,000
무보증

제33회 사모사채
2010-12-14
2022-12-31
3.00
9,951
9,951
무보증

제34회 사모사채
2011-03-29
2022-12-31
3.00
13,267
13,267
무보증

제35회 공모사채
2011-07-04
2022-12-31
3.00
16,584
16,584
무보증

제4회 무기명식 이권부 사모사채
2018-04-30
2021-04-30
3M CD+3.10%
50,000
50,000
무보증

제5회 무보증 공모사채
2019-06-05
2022-06-03
2.28
100,000
100,000
무보증

합 계
1,212,802
1,212,802

차감 : 유동성장기부채(액면가액)
(308,000)
(308,000)

사채할인발행차금(유동)
(104)
(186)

유동성장기부채(장부가액)
(307,896)
(307,814)

사채할인발행차금(비유동)
(8,047)
(8,486)

차감 계
896,755
896,316

(3) 당분기말 현재 장기차입금 및 사채의 연도별 상환계획은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

연 도
장기차입금
사채(액면가액)
합 계

2021.04.01~2022.3.31
125,735
320,000
445,735

2022.04.01~2023.3.31
32,778
335,000
367,778

2023.04.01~2024.3.31
76,220
64,668
142,215

2024.04.01 이후
1,169,619
185,134
1,353,426

합 계
1,404,352
904,802
2,309,154

20. 퇴직급여제도

(1) 확정기여형퇴직급여제도

연결실체는 자격을 갖춘 임직원들을 위해 확정기여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 사외적립자산은 수탁자의 관리하에서 기금형태로 연결실체의 자산들로부터 독립적으로 운용되고 있습니다. 임직원들이 확정기여형의 가득조건을 충족하기 전에 퇴사하는 경우에 연결실체가 지불해야 할 기여금은 상실되는 기여금만큼 감소하게 됩니다.

당분기 및 전분기 요약분기연결손익계산서에 인식된 총비용 각각 3,822백만원 및 3,268백만원은 퇴직급여제도에서 규정하고 있는 비율에 따라 연결실체가 퇴직급여제도에 납입할 기여금을 나타내고 있습니다.

(2) 확정급여형퇴직급여제도

연결실체는 자격요건을 갖춘 임직원들을 위하여 확정급여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 동 제도하에서 종업원들은 퇴직시점에 제공한 근무용역기간에 최종 3개월 평균급여를 적용하여 일시불급여를 수령받고 있으며, 연결실체는 투자위험, 이자율위험 및 임금위험 등에 노출되어 있습니다. 사외적립자산과 확정급여채무의 보험수리적 평가는 미래에셋대우㈜에 의하여 수행되었으며, 확정급여채무의 현재가치,관련 당기근무원가 및 과거근무원가는 예측단위적립방식을 사용하여 측정되었습니다.

1) 보고기간 종료일 현재 확정급여형 퇴직급여제도와 관련하여 연결실체의 의무로 인하여 발생되는 요약연결분기재무상태표 상 구성항목은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

확정급여채무의 현재가치
311,429
304,402

사외적립자산의 공정가치
(250,185)
(257,300)

순확정급여부채
61,244
47,102

2) 당분기 및 전분기 중 순확정급여부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당
분기)

(단위: 백만원)

구 분
확정급여채무 현재가치
사외적립자산 공정가치
합 계

기초금액
304,402
(257,300)
47,102

당기근무원가
13,445
-
13,445

이자비용(이자수익)
2,175
(1,523)
652

소 계
15,620
(1,523)
14,097

기업이 납부한 기여금
-
(3)
(3)

제도에서 지급한 금액
(9,559)
8,404
(1,155)

연결범위 변동
969
-
969

기타(관계사 전출입효과 포함)
(3)
237
234

분기말금액
311,429
(250,185)
61,244

(전
분기)

(단위: 백만원)

구 분
확정급여채무 현재가치
사외적립자산 공정가치
합 계

기초금액
261,074
(229,874)
31,200

당기근무원가
12,420
-
12,420

이자비용(이자수익)
2,375
(1,561)
814

소 계
14,795
(1,561)
13,234

기업이 납부한 기여금
-
(15)
(15)

제도에서 지급한 금액
(9,477)
6,810
(2,667)

기타(관계사 전출입효과 포함)
100
39
139

분기말금액
266,492
(224,601)
41,891

한편, 상기 사외적립자산은 안정적인 퇴직급여 재원 확보를 위하여 정기예금 등 원리금 보장상품에 전액 투자되어 있습니다.

3) 당분기와 전분기 중 연결분기손익계산서에 반영된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

당기근무원가
13,445
12,420

이자비용
2,175
2,375

이자수익
(1,523)
(1,561)

종업원급여에 포함된 총비용
14,097
13,234

4) 보고기간 종료일 현재 보험수리적평가를 위해 사용된 주요추정은 다음과 같습니 다.

구 분
당분기말
전기말

할인률
1.93% ~ 3.10%
1.93% ~ 3.10%

기대임금상승률(물가상승률 포함)
2.00% ~ 4.50%
2.00% ~ 4.50%

한편, 사망률과 관련하여서는 보험업법에 의한 보험요율산출기관(보험개발원)이 산출, 발표한 퇴직연금 예정사망률을 사용하였습니다.

21. 기타부채

보고기간 종료일 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
선수금
78,134
60,630

예수금
90,502
113,054

부가세예수금
696
1,595

선수수익

5,137
5,529

소 계

174,469
180,808

비유동
장기선수수익
11,526
12,174

예수금
739
720

소 계
12,265
12,894

합 계

186,734
193,702

22. 기타충당부채

당분기 및 전기 중 기타충당부채의 변동내역과 유동성분류는 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
변동내역
유동성분류

기초금액
연결범위
 변동
전입액
사용액
환입액
기타증감
기말금액
유동
비유동

판매보증(주1)
2,327
-
314
(366)
-
-
2,275
2,275
-

법적소송(주2)
41,406
-
1,180
(2,383)
(266)
-
39,937
39,937
-

준공원가 등(주3)
193,362
-
35,599
(16,864)
(1,806)
(335)
209,956
209,956
-

복구충당(주4)
2,380
-
-
(163)
-
(1)
2,216
186
2,030

공사손실충당
70,452
-
1,881
(4,061)
(437)
75
67,910
67,910
-

기타(주5)
30
-
2
-
-
-
32
32
-

합 계
309,957
-
38,976
(23,837)
(2,509)
(261)
322,326
320,296
2,030

(전 기)

(단위: 백만원)

구 분
변동내역
유동성분류

기초금액
연결범위 
변동
전입액
사용액
환입액
기타증감
기말금액
유동
비유동

판매보증(주1)
2,173
-
1,475
(1,321)
-
-
2,327
2,327
-

법적소송(주2)
35,917
15,120
47,053
(32,731)
(859)
(23,094)
41,406
41,406
-

준공원가 등(주3)
274,937
11,796
142,509
(164,487)
(79,298)
7,905
193,362
193,362
-

복구충당(주4)
2,388
-
-
(346)
-
338
2,380
350
2,030

공사손실충당
93,795
146
15,504
(33,516)
(5,343)
(134)
70,452
70,452
-

기타(주5)
21
-
40
(4,756)
-
4,725
30
30
-

합 계
409,231
27,062
206,581
(237,157)
(85,500)
(10,260)
309,957
307,927
2,030

(주1)
연결실체는 판매한 물품에 대하여 일정기간 동안에 발생하는 제품의 결함으로 인하여 사후적으로 발생하는 
판매보증비용에 충당하기 위하여 과거의 경험율에 의하여 산정된 금액을 기타충당부채로 설정하고 있습니다.

(주2)
연결실체는 보고기간 종료일 현재까지의 최종심 결과 등을 고려하여 손실발생예상분을 기타충당부채로 계상하고 있습니다.

(주3)
연결실체는 보고기간 종료일 현재 준공 이후 비용 등을 고려하여 발생예상분을 기타충당부채로 계상하고 있습니다.

(주4)
연결실체는 골재채취사업과 관련하여 석산사업소의 사업장내 토석채취허가를 득하고 해당 산림내에서 허가된 종류 및 수량에 대해쇄골재용 토사를 채취하고 있으며, 채석된 면적에 대해 산지관리법 규정에 따라 원상복구의무를부담하고 있습니다. 연결실체는 보고기간 종료일 현재 이러한 원상복구의무의 이행을 위하여 예상되는 금액을 기타충당부채로 계상하고 있습니다. 또한, 장기 임차 중인 오피스 건물의 원상복구의무의 이행을 위하여 예상되는 금액을 기타충당부채로 계상하고 있습니다.

(주5)
연결실체는 보고기간 종료일 현재 탄소배출권 비용을 고려하여 발생예상분을 탄소배출권부채 등으로 계상하고 있습니다.

23. 리스부채

(1) 리스계약

연결실체는
평균 2년 동안 부동산, 차
량운반구, 현장장비 등을 리스로 이용하고 있으며, 리스계약 종료시점에 행사할 수 있는 매수선택권을 가지고 있지 않습니다. 리스자산에 대한 법적 소유권은 리스부채에 대한 담보로 리스제공자가 보유하고 있습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

총 현금유출
총 현금유출의 
현재가치
총 현금유출
총 현금유출의 
현재가치

1년 이내
33,904
29,267
62,170
57,486

1년 초과 5년 이내
70,178
50,729
107,723
68,681

5년 초과
81,114
61,168
4,907
3,879

합 계
185,196
141,164
174,800
130,046

(3) 보고기간 종료일 현재 리스부채의 유동성분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동부채
29,267
57,486

비유동부채
111,897
72,560

합 계
141,164
130,046

24. 이익잉여금

(1) 보고기간 종료일 현재 이익잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

법정적립금

이익준비금(주1)
86,876
81,839

임의적립금

기업합리화적립금(주2)
17,002
17,002

재무구조개선적립금
840,281
840,281

기타임의적립금
1,953,038
1,952,538

미처분이익잉여금(주3)
2,581,286
2,438,282

합 계
5,478,483
5,329,942

(주1)
상법상의 규정에 따라 납입 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10%이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금배당의 재원으로 사용될 수 없으며, 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될 수 있습니다.

(주2)
연결실체는 2002년까지 조세특례제한법에 따른 세액공제 상당액을 기업합리화적립금으로 계상하였으며, 동 적립금은 이월결손금의 보전 및 자본전입에만 사용될 수 있었습니다. 그러나 2002년 12월 11일에 조세특례제한법이 개정되었으며, 동 개정시에 관련조항이 삭제됨으로 인하여 기업합리화적립금은 임의적립금으로 변경되었습니다.

(주3)

연결실체는 과거 자산재평가법에 의한 자산재평가를 실시하였으며, 보고기간 종료일 현재 이에 따른 재평가차익
687,805
백
만원(법인세효과 차감 후 금액임)을 미처분이익잉여금으로 계상하고 있습니다. 동 재평가잉여금은 현금배당의 재원으로 사용될 수 없으며, 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될 수 있습니다.

(2) 당분기 및 전분기 중 이익잉여금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

기초금액
5,329,942
4,792,991

지배기업주주지분 귀속 분기순이익
198,911
221,045

배당금 지급
(50,370)
(65,810)

지분법이익잉여금
-
1,927

기타
-
634

분기말금액
5,478,483
4,950,787

(3) 당분기 및 전분기 중 배당금 지급내역은 다음과 같습니다.

(당
분기)

(단위: 백만원)

주식의 종류
총발행주식수
배당주식수
주당 배당금
배당금 합계

보통주
34,800,000주
34,800,000주
1,300원
45,240

우선주
3,800,000주
3,800,000주
1,350원
5,130

합 계
50,370

(전
분기)

(단위: 백만원)

주식의 종류
총발행주식수
배당주식수
주당 배당금
배당금 합계

보통주
34,800,000주
34,800,000주
1,700원
59,160

우선주
3,800,000주
3,800,000주
1,750원
6,650

합 계
65,810

25. 기타포괄손익누계액 

(1) 보고기간 종료일 현재 기타포괄손익누계액의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익
(8,241)
(8,132)

기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익
620
451

해외사업환산손익
(138,977)
(123,576)

지분법자본변동
3,467
3,468

부의지분법자본변동
(21,095)
(21,819)

합 계
(164,226)
(149,608)

(2) 당분기 및 전분기 중 기타포괄손익누계액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

기초금액
(149,608)
(160,316)

기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익
(109)
63

평가손익
(148)
86

법인세효과
39
(23)

기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익
169
143

평가손익
231
194

법인세효과
(62)
(51)

해외사업환산손익
(15,401)
4,593

지분법자본변동
(1)
141

평가손익
(2)
192

법인세효과
1
(51)

부의지분법자본변동
724
(4,868)

평가손익
461
(4,719)

법인세효과
263
(149)

분기말금액
(164,226)
(160,244)

26. 담보제공 등 현황 

(1) 담보제공 현황

1) 당분기말 현재 연결실체의 장ㆍ단기차입금 등과 관련하여 금융기관 등에 담보로 제공된 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

담보권자
담보제공자산
장부금액
채권최고액
관련채무명
채무금액
비 고

한국산업은행 외
토지 외
1,319,395
1,443,952
차입금
938,288
시설자금 외

건설공제조합
출자증권
70,133
65,365
차입금
11,878
보증약정 및 융자약정

건설공제조합 외
수송동사옥
100,795
88,769
기타
317
기타

합 계
1,490,323
1,598,086

950,483

2) 당분기말 현재 연결실체는 "사회기반시설에 대한 민간투자법"에 의하여 설립된 법인 등에 대하여 한국산업은행 등에 공정가치측정금융자산 등의 주식 및 수익증권(장부금액: 205,779백만원)을 담보로 제공하고 있으며, 관련 채무금액은 없습니다.

(2) 제공한 지급보증

1) 연결실체는 당분기말 현재 동업자들이 "주택도시보증공사 및 건설공제조합" 등에서 발급받은 공사관련 보증에 대하여 5,356,017백만원의 연대보증을 제공하고 있으며, "사회기반시설에 대한 민간투자법"에 의하여 설립된 법인 등에 대하여 183,886백만원(전체지분 974,930백만원)의 지급보증 및 자금보충약정을 제공하고 있습니다.

2) 보고기간 종료일 현재 연결실체가 건축사업과 관련 시행자의 프로젝트파이낸싱 (이하 "PF")대출을 위하여 제공한 지급보증(대출한도의 채권최고액: 596,200백만원)의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

PF 유형
당분기말
전기말

건수
금액
건수
금액

ABCP
7건
542,000
7건
542,000

기타 PF Loan
-
-
1건
117,000

합 계
7건
542,000
8건
659,000

한편, 당분기말 현재 상기 PF 대출을 위하여 연결실체가 제공한 지급보증 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

채무자
채권자
대출(보증)금액
대출잔액
보증내역
지급보증기간
유형

오산랜드마크프로젝트㈜
와이케이제이피제팔차㈜
40,000
40,000
지급보증
2019.07~2020.05
ABCP

오산랜드마크프로젝트㈜
비티에스세마제일차㈜
110,000
110,000
지급보증
2019.04~2020.04
ABCP

오산랜드마크프로젝트㈜
미디파트너스㈜
100,000
100,000
지급보증
2019.05~2020.05
ABCP

㈜디케이피엠/
 ㈜디케이도시개발
블레스검단제일차㈜
80,000
80,000
지급보증
2019.07~2020.07
ABCP

㈜디케이피엠/
 ㈜디케이도시개발
비티에스검단제일차㈜
80,000
80,000
지급보증
2019.08~2020.08
ABCP

시티원㈜
와이케이헤이리㈜
75,000
75,000
지급보증
2019.09~2020.09
ABCP

㈜디케이피엠
와이엠유동화제일차㈜
57,000
57,000
지급보증
2019.09~2020.09
ABCP

3) 연결실체는 당분기말 현재 재개발 재건축조합 사업비대출과 관련하여 금융기관과의 업무협약에 따라 총 23건 652,601백만원(전기말 총 30건 580,214백만원)의 지급보증을 제공(대출잔액의 채권최고액: 822,416백만원, 대출한도의 채권최고액
: 1,223,690백만원
)하고 있으며, 또한, 수분양자들의 중도금 대출 관련하여 1,295,099백만원(전기말 1,209,692백만원)의 지급보증을 제공(대출한도의 채권최고액: 1,484,758백만원)하고 있습니다.

4) 연결실체는 당분기말 현재 시행자의 PF 대출 및 재개발 재건축조합 사업비대출 등을 위해 제공한 지급보증 등에 대해 해당사업별 발생가능한 손실을 신뢰성 있게 추정하여 68,969백만원(전기말 72,172백만원)의 금융보증부채를 설정하고 있습니다.

5) 당분기말 현재 연결실
체는 시행자의 사업비대출(총 40건, 시행자 대출잔액
3,672,300백만원
)과 관련하여 금융기관에 책임준공(미이행시 손해배상)을 확약하였으며, 추가적으로 일부 사업장에 대하여
재개발 재건축사업 등과 관련한 사업약정에 따라 주택도시보증공사에 책임준공 확약을 제공하고 있습니다.

6) 연결실체는 보고기간 종료일 현재 해외사업을 위하여 USD 336Mil의 이행보증 및지급보증을 제공하고 있습니다.

7) 특수관계자를 위하여 제공하고 있는 지급보증 내역은 주석 '35. 특수관계자의 주요거래 (7)'의 기재내용을 참고하시기 바랍니다.

(3) 제공받은 지급보증

1) 보고기간 종료일 현재 연결실체가 타인으로부터 제공받은 국내공사 관련 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

제공자
보증금액
보증내용

당분기말
전기말

STX건설㈜ 외
63,204
61,351
하자보증 외

건설공제조합
414,416
454,276
공사계약보증

건설공제조합
683,425
534,764
선급금보증

건설공제조합
2,936,920
2,937,915
공사이행보증

건설공제조합
1,656,441
1,740,305
하자보증 외

주택도시보증공사
5,420,435
5,552,803
분양보증

주택도시보증공사
2,099,894
2,525,595
하자보증 외

서울보증보험
1,286,251
881,860
공사이행보증 외

하나은행
4,890
4,631
계약이행보증

신한은행
65
65
항공권판매지급보증

계룡건설산업 외
156,789
173,756
시공보증 외

합 계
14,722,730
14,867,321

2) 보고기간 종료일 현재 연결실체가 타인으로부터 제공받은 해외공사관련 지급보증내역은 다음과 같습니다.

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

제공자
통화
보증금액
원화환산
국가
보증내용

한국수출입은행
USD
404,519
494,587
사우디아라비아 외
계약이행보증 외

한국무역보험공사
USD
8,855
10,826
사우디아라비아 외
계약이행보증 외

하나은행
USD
19,138
23,275
호주 외
기타이행보증 외

우리은행
USD
90,705
110,172
인도네시아 외
계약이행보증 외

HSBC서울
USD
11,688
14,290
필리핀
입찰보증

건설공제조합
USD
99,341
121,455
터키
기타이행보증

국민은행
USD
13,390
15,503
미국 외
기타이행보증

Arab Bank, S'pore
USD
31,545
38,567
사우디아라비아 외
계약이행보증 외

NBK
USD
12,672
15,493
쿠웨이트
기타이행보증 외

Mashreq
USD
14
17
U.A.E.
기타이행보증

Zurich, Singapore
USD
10,558
12,908
싱가포르
계약이행보증

Riyad Bank
USD
140,232
171,448
사우디아라비아
계약이행보증 외

LBBW
USD
30,000
36,678
사우디아라비아
기타이행보증

UOB 싱가폴
USD
7,429
9,083
태국
기타이행보증 외

UBAF
USD
45,448
55,565
필리핀
하자보수보증 외

Societe Generale
USD
1,576
1,923
러시아
계약이행보증

Gazprombank
USD
9,031
11,042
러시아
계약이행보증

상기 해외공사관련 지급보증 내역은 전기대비 실제 화폐단위를 USD로 환산하여 적용하였습니다.

27. 우발채무 및 약정사항 

(1) 견질어음 및 수표

당분기말 현재 연결실체의 차입금 및 지급보증 등과 관련하여 어음 5매(백지 2매, 액면금액 88,442백만원), 수표 35매(백지 33매, 액면금액 2,332백만원)가 관련 법인 등에 견질로 제공되어 있습니다.

(2) 계류 중인 소송현황

당분기말 현재 연결실체를 피고로 하는 손해배상 청구 소송 등 166건의 소송(소송가액: 888,677백만원) 및 연결실체를 원고로 하는 준공정산금 및 지연손해금 청구 소송등 88건의 소송(소송가액: 616,681백만원)이 계류중에 있으나 이러한 소송의 결과가연결실체의 재무제표에 미칠 영향은 현재로서는 합리적으로 예측할 수 없습니다. 다만, 피고로 계류중인 소송 중 1심 또는 2심에서 패소한 경우에는 최근 판결 내용에 따라 충당부채를 설정하고 있습니다(주석 22 참조).

(3) 특수관계자에 대한 자금대여 약정

1) 연결실체는 이사회 내 위원회 결의에 의거 해외 현지법인인 Daelim Malaysia, Sdn.Bhd.의 자금 부족을 해소하기 위하여 동사와 총 USD 5Mil의 대여약정(Loan Agreement)을 체결하였으며, 그 주요 내용은 아래와 같습니다.

구 분
내 역

(1) 거래상대방
Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.

(2) 대여금액
- USD 5Mil

(3) 대여기간 및 금리
- USD 5Mil : 2018.08.24 ~ 2020.08.24, 연 4.6%

(4) 이사회 내 위원회 결의일
- 2018.08.13

(5) 원리금 수령
원리금 일시 상환

상기 해외 현지법인 대여와 관련한 당분기말 현재 대여금 잔액은 6,113백만원입니 다.

2) 연결실체는 재무위원회 결의에 의거 해외 현지법인인 Daelim Philippines, Inc.의 자금 부족을 해소하기 위하여 동사와 총 USD 30Mil의 대여약정(Loan Agreement)을체결하였으며, 그 주요 내용은 아래와 같습니다.

구 분
내 역

(1) 거래상대방
Daelim Philippines, Inc.

(2) 대여금액
- USD 30Mil

(3) 대여기간 및 대여금리
- USD 30Mil : 2019.04.15 ~ 2020.04.15, 연 4.6%

(4) 이사회 결의일
- 2019.03.21

(5) 원리금 수령
원리금 일시 상환

상기 해외 현지법인 대여와 관련한 당분기말 현재 대여금 잔액은 36,678백만원입니 다.

(4) 금융기관 약정사항

당분기말 현재 연결실체의 국내외 금융기관과의 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구 분
금융기관
한 도
사용금액

당좌차월(주1)
우리은행 외
KRW
70,134
KRW
-

일반대출
한국산업은행 외
KRW
1,411,942
KRW
962,783

노무라증권 외
USD
328,000
USD
322,000

PF대출
우리은행 외
KRW
167,700
KRW
164,905

기타어음할인
우리은행 외
KRW
250,000
KRW
-

B2B어음할인
우리은행 외
KRW
369,140
KRW
32,755

환어음매입
하나은행
KRW
599
KRW
599

시설대출
한국산업은행 외
KRW
235,000
KRW
92,148

L/C (SIGHT, USANCE)
우리은행 외
USD
153,628
USD
27,867

외화보증
우리은행 외
USD
1,490,155
USD
899,959

하나은행
AUD
24,500
AUD
18,193

NBK
KWD
3,988
KWD
3,988

원화보증
서울보증보험 외
KRW
753,753
KRW
753,753

(주1) 당좌차월은 우리은행 196억원, 신한은행 180억원, 수협은행 135억, 농협은행 100억원, 하나은행 80억원, 제주은행 10억원 
 으로 구성되어 있으며, 우리은행 당좌차월 100억원은 우리은행 포괄여신한도에 포함되어 있습니다.

당분기말 현재, 연결실체는 위 금융기관 중 우리은행과 일괄여신한도 및 일반대출 
합계 4
,000억원의 약정을 맺고 있습니다.

(5) 파생상품

1) 통화선도 계약

연결실체는 외화거래에 대한 환율변동위험을 회피하기 위하여 한국스탠다드차타드은행 등과 총 29건의 통화선도계약을 체결하고 있는 바, 보고기간 종료일 현재 그 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구 분
매입통화
매입금액
매도통화
매도금액
계약환율
계약건수

매매목적
KRW
26,153
USD
23,774
1,100.07
7

매매목적
EUR
9,318
USD
11,033
1.18
7

매매목적
JPY
335,870
USD
3,166
106.08
7

매매목적
USD
21,444
SGD
30,000
1.40
2

매매목적
CNY
82,411
USD
11,916
6.92
1

매매목적
EUR
6,095
KRW
8,008
1,313.84
5

(전기말)

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구 분
매입통화
매입금액
매도통화
매도금액
계약환율
계약건수

매매목적
KRW
44,910
USD
40,725
1,102.77
10

매매목적
EUR
12,470
USD
14,723
1.18
10

매매목적
JPY
449,475
USD
4,225
106.39
10

매매목적
CNY
82,411
USD
11,772
7.00
1

매매목적
USD
230,000
KRW
267,808
1,164.38
6

매매목적
EUR
6,147
KRW
8,076
1,313.75
6

2) 연결실체는 외화거래에 대한 환율변동위험 및 이자율변동위험을 회피하기 위한 목적으로 1건의 통화스왑계약을 체결하고 있는바, 보고기간 종료일 현재 그 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구분
계약실행일
계약종료일
외화금액
계약금액
수취이자율
지급이자율

매매목적
2018.11.08
2021.11.08
USD 13,000
14,592
LIBOR(3M) + 0.95%
3.43%

(전기말)

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구분
계약실행일
계약종료일
외화금액
계약금액
수취이자율
지급이자율

매매목적
2018.11.08
2021.11.08
USD 13,000
14,592
LIBOR(3M) + 0.95%
3.43%

3) 연결실체는 원화차입에 대한 이자율변동위험을 회피하기 위한 목적으로 1건의 이자율스왑계약을 체결하고 있는바, 보고기간 종료일 현재 그 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(원화단위: 백만원)

구분
계약실행일
계약종료일
대상 원금
수취이자율
지급이자율

매매목적
2017.08.07
2020.08.03
17,500
CD(91일) + 1.81%
3.56%

(전기말)

(원화단위: 백만원)

구분
계약실행일
계약종료일
대상 원금
수취이자율
지급이자율

매매목적
2017.08.07
2021.05.03
25,000
CD(91일) + 1.81%
3.56%

4) 보고기간 종료일 현재 파생상품별 평가내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
매매목적

평가이익
평가손실
자산
부채

통화선도
10,769
2,307
587
4,133

통화스왑
616
-
932
-

이자율스왑
-
1
-
21

합 계
11,385
2,308
1,519
4,154

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
매매목적

평가이익
평가손실
자산
부채

통화선도
24
4,769
24
4,769

통화스왑
454
-
316
-

이자율스왑
-
52
-
20

합 계
478
4,821
340
4,789

(6) 기타약정사항

당분기말 현재 연결실체의 주요 기타약정사항은 다음과 같습니다.

1) 연결실체는 e편한세상 오산세마 주택사업과 관련하여 재무적 투자자를 위한 풋옵션을 제공하고 있습니다.

2) 연결실체는 호주 Millmerran Power Partners의 지분 및 후순위채권 인수를 위하여 설립한 밀머란에스피씨㈜의 재무출자자에게 제공한 풋옵션을 제공하고 있습니다.

3) 연결실체는 청진이삼프로젝트㈜의 주주인 디오네랜드마크, 디아스랜드마크㈜및 DB금융투자㈜와 청진이삼프로젝트㈜ 주식 매매 등에 따라 지급되는 각각의 금원을 상호 이전하고 정산일(2021년 3월 23일)에 해당 주식의 공정가액과 청산가격의 차이를 정산하여 정산금액이 (+)인 경우에는 투자자가 연결실체에게, 정산금액이 (-)인 경우에는 연결실체가 투자자에게 지급하는 스왑 계약을 체결하였습니다.

4) 강남 글래드 비즈니스 호텔 개발사업과 관련하여 연결실체는 ㈜대림코퍼레이션(이하 "매수의무자")과 함께 디더블유에스글래드㈜(이하 "후순위대주")가 보유하는 후순위대출채권에 대하여 매수선택권을 보유하고 있으며, 동시에 후순위대주는 매수의무자들에게 매도선택권을 보유하고 있습니다.

(5) 연결실체는 우리은행을 대리은행으로 하는 대주단과 체결한 프로젝트금융 약정에 따라 종속회사인 포승그린파워㈜가 우리은행에 개설한 모든 계좌와 연결실체가 보유한 포승그린파워㈜의 주식에 질권이 설정되어 있습니다. 또한 프로젝트를 진행하며 가입한 재산종합보험에 보험근질권이 설정되어있으며, 프로젝트의 주요계약인 공사도급계약, 투자계약, REC매매계약, 우드펠릿구매계약, 책임연료구매대행계약 등에 대하여는 계약상 연결실체의 모든 권리(계약상의 지위를 포함)를 담보목적으로 양도하는 양도담보가 설정되어 있습니다. 이와 더불어 공장재단에 근저당권 설정이 되어 있습니다. 

한편, 연결실체는 2021년 2월 26일에 포승그린파워㈜의 우선주주가 보유한 우선주를 USD 28,617,107로 매입할 수 있는 콜옵션을 보유하고 있습니다. 

6) 연결실체는 e편한세상 거제 고현항 주택사업과 관련하여 거제빅아일랜드에프브이㈜로부터 고현항 항만재개발사업으로 조성되는 용지를 매입하는 약정을 체결하였습니다. (1단계 : 2018.10.25 922억원 매입 완료, 2단계 : 대상용지 준공 이후 1,020억원 매입 예정)

7) 연결실체가 발행한 무보증 공모사채(
당분기말 현재 11,096억원)
의 사채관리계약서는재무비율 등의 유지, 담보권 설정 등의 제한, 자산처분 제한, 지배구조변경 제한 등 조항을 포함합니다. 상기 조항을 위반하는 경우, 기한 이익의 상실
가능성이 있습니다.

8) 연결실체는 당분기말 현재 서울터널㈜, 수도권서부고속도로㈜, 덕송내각고속화도로㈜, 상주영천고속도로㈜ 등 SOC 사업법인의 보유주식을 재무적출자자에게 매도할 수 있는 매도청구권(풋옵션) 약정을 보유하고 있습니다.

28. 수익

당분기 및 전분기 중 영업손익으로 분류되는 수익의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

진행기준
인도기준
진행기준
인도기준

건설계약수익
2,009,834
58,378
1,806,787
41,319

공사매출
1,873,123
-
1,710,342
-

분양수입
136,711
58,378
96,445
41,319

재화의 판매로 인한 수익
-
354,692
-
390,679

용역의 제공으로 인한 수익
27,832
-
21,225
-

기타수익
-
58,639
-
62,059

합 계
2,037,666
471,709
1,828,012
494,057

29. 비용의 성격별 분류

당분기 및 전분기 중 발생한 비용을 성격별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

재료비
748,866
660,984

재고자산의 변동
(7,780)
312

외주비
924,543
897,293

급여
194,655
182,049

퇴직급여
35,878
26,827

복리후생비
22,707
19,947

감가상각비
37,698
41,552

무형자산상각비
5,683
2,902

제수수료
105,539
89,257

세금과공과
26,430
28,316

기타
124,976
131,742

합 계
2,219,195
2,081,181

30. 판매비및관리비

당분기 및 전분기 중 판매비및관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

판매비:

광고선전비
2,890
3,321

대손상각비
8,608
19,015

운반비
9,426
8,772

제수수료
41,315
21,713

하자보수비
4,133
3,295

소 계
66,372
56,116

관리비:

급여
58,246
56,945

복리후생비
5,679
6,078

보험료
2,002
(1,140)

지대집세
2,843
2,735

기타
41,750
36,479

소 계
110,520
101,097

합 계
176,892
157,213

31. 기타수익 및 기타비용

(1) 당분기 및 전분기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

배당금수익
414
691

임대료수익
113
361

외환차익
4,580
1,158

외화환산이익
29,840
8,129

공정가치측정금융자산 처분이익
121
22

공정가치측정금융자산 평가이익
188
291

유형자산처분이익
358
336

투자부동산처분이익
-
116

파생상품거래이익
262
559

파생상품평가이익
625
246

금융보증부채환입
953
823

기타충당부채환입
1,094
2,959

기타
3,445
8,996

합 계
41,993
24,687

(2)
당분기 및 전분기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

기부금
207
111

기타의대손상각비
1,552
(328)

외환차손
11,151
818

외화환산손실
14,966
7,891

공정가치측정금융자산처분손실
126
-

공정가치측정금융자산평가손실
3,120
1,653

유형자산처분손실
35
130

파생상품거래손실
699
1,527

파생상품평가손실
2,307
2,127

금융보증부채전입
156
893

기타충당부채전입
1,055
574

자산손상차손
-
908

기타
2,108
711

합 계
37,482
17,015

32. 금융수익 및 금융비용

(1) 당분기 및 전분기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

이자수익 - 유효이자율법에 따른 이자수익

상각후원가측정금융자산
12,021
14,731

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
100
151

소 계
12,121
14,882

외환차익
16,160
3,951

외화환산이익
27,270
8,240

파생상품거래이익
-
7

파생상품평가이익
10,760
1,292

합 계
66,311
28,372

(2) 당분기 및 전분기 중 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

이자비용:

일반차입금 이자
13,007
13,153

사채 이자
8,735
10,523

리스 이자
1,461
-

기타
914
2,252

소 계
24,117
25,928

차감: 적격자산의 원가에 포함된 금액(주1)
(482)
(845)

차감계
23,635
25,083

외환차손
620
2,551

외화환산손실
5,226
1,205

파생상품거래손실
13
-

파생상품평가손실
1
28

합 계
29,495
28,867

(주1) 연결실체는 당분기 및 전분기 중 차입금에서 발생한 차입원가 중 각각 482백만원 및 845백만원을 자본화하여
 재고자산 및 건설중인 자산의 취득원가에 포함하였으며, 당분기 및 전분기에 적용된 자본화이자율은 각각
 3.09% 및 3.28%입니다.

33. 법인세비용

(1) 당분기 및 전분기의 법인세비용의 주요 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

법인세부담액(법인세추납액ㆍ환급액 포함)
121,286
83,599

±일시적차이로 인한 이연법인세 변동액(주1)
(42,892)
(4,732)

±자본에 직접 반영된 법인세비용(주2)
243
(1,105)

±기타
(880)
-

법인세비용
77,757
77,762

(주1) 일시적차이로 인한 기말 순이연법인세자산
391,089
327,599

일시적차이로 인한 기초 순이연법인세자산
381,130
322,867

사업결합으로 인한 변동
(32,933)
-

일시적차이로 인한 이연법인세 변동액
42,892
4,732

(주2) 보고기간 종료일 현재 자본에 직접 가감되는 항목과 관련된 법인세의 내역은
다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

세전금액
법인세효과
세후금액
세전금액
법인세효과
세후금액

기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익
(29,800)
6,298
(23,502)
(29,652)
6,259
(23,393)

기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익
1,143
(301)
842
915
(241)
674

지분법자본변동
3,098
369
3,467
3,100
368
3,468

부의지분법자본변동
(23,747)
(214)
(23,961)
(26,582)
(477)
(27,059)

합 계
(49,306)
6,152
(43,154)
(52,219)
5,909
(46,310)

(2) 당분기 및 전분기의 회계이익과 법인세비용의 관계는 다음과 같습
니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

법인세비용차감전순이익
300,956
314,143

적용세율에 따른 법인세
109,559
84,769

조정사항:

비과세수익 등
(32,405)
(9,669)

비공제비용 등
(701)
1,041

법인세 환급액 등
24
(424)

세액공제
(938)
-

미환류소득에 대한 법인세
2,475
1,915

이연법인세 미설정
(445)
(960)

기타(세율차이 등)
188
1,090

법인세비용
77,757
77,762

유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익)
25.84%
24.75%

34.
주당순
이익 등

당분기 및 전분기의 연결실체의 주당순이익의 산출내역은 다음과 같습니다.

(1) 보통주 분기기본주당순이익

(단위: 원)

구 분
당분기
전분기

지배기업주주 귀속 분기순이익
198,910,682,089
221,045,336,599

우선주 배당금
(1,282,500,000)
(1,662,500,000)

우선주 귀속잔여이익
(18,342,204,454)
(20,141,263,707)

보통주 분기순이익
179,285,977,635
199,241,572,892

가중평균유통보통주식수
34,800,000주
34,800,000주

보통주 기본주당순이익
5,152
5,725

(2) 우선주 분기기본주당순이익

(단위: 원)

구 분
당분기
전분기

우선주 배당금 및 우선주 귀속 잔여이익
19,624,704,454
21,803,763,707

가중평균유통우선주식수
3,800,000주
3,800,000주

우선주 기본주당순이익
5,164
5,738

(3) 연결실체는 희석화 증권을 보유하고 있지 아니하므로, 보통주 분기희석주당순이익 및 우선주 분기희석주당순이익은 보통주 분기기본주당순이익 및 우선주 분기기본주당순이익과 일치합니다.

35. 특수관계자 등과의 주요 거래

(1) 당분기말 현재 연결실체의 특수관계자 등의 현황은 다음과 같습니다.

특수관계자유형
특수관계자 명칭

당사에 유의적인
영향력을 행사하는 회사
㈜대림코퍼레이션

관계기업
포천파워㈜, 험프리에스엘큐원㈜, 제주항공우주호텔㈜, ㈜위례뉴스테이기업형임대개발전문위탁관리부동산, 과천지산옥타피에프브이㈜, ㈜대림제6호부산우암동기업형임대위탁관리부동산투자회사, ㈜고덕강일10피에프브이, ㈜삼호시트론시티, Daelim Philippines, Inc., Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.

공동기업
여천NCC㈜, 폴리미래㈜, 밀머란에스피씨㈜, 코람코전문투자형사모부동산투자신탁제112호, DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD., OMZ-Daelim LLC., Daehan Wind Power Company PSC., Daelim EMA Management Limited, EMA Power Investment Limited., CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION, InfraCo Asia Keenjhar Wind Pte. Ltd., InfraCo Asia Indus Wind Pte. Ltd., DE Energia SpA, Indeck Niles Development, LLC., Indeck Niles Asset Management, LLC.

기타

㈜대림피앤피, 흥국하이클래스사모부동산 12호, 대림에이엠씨㈜, 이편세(상해)무역유한공사, Daelim Vietnam Ltd., GR Chanquihue SPA, GR Tamarugo SpA, GR Guindo SpA, Sol de Septiembre SpA, Millmerran Investment Company V, Pte. Ltd., Millmerran Investment Company VI, Pte. Ltd., Millmerran Power Partners, Millmerran Energy Financial Service Australia Pty Ltd., Indeck Niles, LLC. Daelim Hungary LLC, 등

대규모기업집단계열회사 (주1)
에코술이홀㈜, 김해동서터널㈜, ㈜켐텍, 덕송내각고속화도로㈜, 하이웨이솔라㈜

(주1) 동 회사 등은 한국채택국제회계기준 제1024호 문단 9에서 정의하는 특수관계자에는 해당하지 않으나, 공정거래위원회가 지정한 대규모기업집단 계열회사는 한국채택국제회계기준 제1024호 문단 10에서 규정하는 실질관계에 따른 특수관계자라는 증권선물위원회의 의결사항에 따라 특수관 계자로 분류되는 회사 등 입니다.

(주2) 당분기말 특수관계자의 변동 내역은 다음과 같습니다.

구분
특수관계자 명칭
변동 사유

편입
㈜고덕강일10피에프브이
연결실체는 2020년 2월 고덕강일 10블럭 공동주택사업 수행을 위해 ㈜고덕강일10피에프브이에 출자하였습니다.

㈜삼호시트론시티
연결실체는 2020년 2월 거제 양여사업 수행을 위해 ㈜삼호시트론시티에 출자하였습니다.

제외
Daelim Dar Co.,Ltd.
Daelim Dar Co., Ltd.는 2020년 1월 청산 완료되었습니다.

GR Sauce SpA
GR Sauce SpA는 2020년 1월 Sol de Septiembre SpA에 합병되었습니다.

(2) 당사와 당사의 종속기업 사이의 거래는 연결시 제거되었으며, 주석으로 공시되지않습니다. 연결실체와 다른 특수관계자 등 사이의 거래 내용은 다음과 같습니다.

1) 당분기 및 전분기 중 연결실체와 특수관계자 등 간의 주요한 거래내역은 다음과 같습니다.

(
단위: 백만원)

회사명
특수관계자 명칭
매출 등(주1)
매입 등(주1)

당분기
전분기
당분기
전분기

대림산업㈜
㈜대림코퍼레이션
1,537
199,296

39,597

49,425

고려개발㈜ (주3)
-
12,796
-
17,873

험프리에스엘큐원㈜
25
25
-
-

제주항공우주호텔㈜
2
2
-
-

Daelim Philppines Inc
734
2,712
1
3

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
1,463
238
37
-

여천NCC㈜ (주2)
76,849
96,148
152,454
161,498

폴리미래㈜
14,915
15,083
10,318
10,923

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD. (주2)
2,729
15,882
130
153

OMZ-Daelim LLC. (주2)
39
1,298
412
124

덕송내각고속화도로㈜
639
642
-
-

대림에이엠씨㈜
56
18
-
-

㈜대림피앤피
163,417
-
465
-

고려개발㈜(주3)

㈜대림코퍼레이션

2,088
-
1,393
-

㈜삼호
㈜대림코퍼레이션
9,233
2,023
9,170
5,194

고려개발㈜(주3)
-
19
-
3,228

㈜켐텍
-
-
-
3

대림씨엔에스㈜
㈜대림코퍼레이션
-
-
55
643

고려개발㈜ (주3)
-
2,742
-
-

대림자동차공업㈜
㈜대림코퍼레이션
-
-
323
338

대림오토바이㈜
㈜대림코퍼레이션
-
-
169
297

글래드호텔앤리조트㈜
㈜대림코퍼레이션
1,023
1,046
844
891

제주항공우주호텔㈜
1
-
13
20

㈜켐텍
-
2
-
-

㈜대림피앤피

17
-
-
-

에이플러스디㈜
㈜대림코퍼레이션
-
-
392
452

㈜대림피앤피
2
-
-
-

대림에너지㈜
㈜대림코퍼레이션
-
-
72
75

포천파워㈜
522
131
12
1

Daelim EMA Management Limited
147
258
-
-

DE Energia SPA
124
-
-
-

포승그린파워㈜
㈜대림코퍼레이션
-
-
-
868

포천파워㈜
2,551
1,826
-
-

DAELIM INSAAT 
GELISTIRME A.S.
CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE CONSTRUCTION 
INVESTMENT AND OPERATION (주2)
157
141
-
-

(주1) 매출 및 매입 금액에는 공동도급 안분금액이 포함되어 있습니다.

(주2) 진행률 적용으로 인하여 당분기 6,724백만원과 전기 (-)46,535백만원의 진행매출이 제외되어 있습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

대림산업㈜
여천NCC㈜
5,058
(42,771)

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD.
784
(5,611)

OMZ-Daelim LLC.
648
676

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE 
CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION
234
1,171

합 계
6,724
(46,535)

(주3) 고려개발㈜는 2019년 12월 관계기업에서 종속기업으로 재분류 되었으며, 2019년 11월까지 거래금액은 관계기업과의
 거래내역으로 기재하였습니다.

2) 보고기간 종료일 현재 연결실체와 특수관계자 등과의 중요한 채권ㆍ채무의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

회사명
특수관계자 명칭
채권(주1,2)
채무(주1,2)

당분기말
전기말
당분기말
전기말

대림산업㈜
㈜대림코퍼레이션

695

528
16,591
17,043

험프리에스엘큐원㈜
28
28
-
-

제주항공우주호텔㈜
362
360
-
-

Daelim Philppines Inc
77,939
77,472
3,232
3,031

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
19,681
18,509
1,886
1,616

여천NCC㈜ (주3)
32,364
37,801
105,216
110,069

폴리미래㈜
10,819
12,928
5,065
6,203

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD. (주3)
1,161
3,671
163
203

OMZ-Daelim LLC. (주3)
-
317
-
-

Daehan WP
13
-
-
-

Daelim Hungary LLC
-
100
3
3

김해동서터널㈜
-
-
693
693

덕송내각고속화도로㈜
234
243
-
-

대림에이엠씨㈜
-
-
42
42

㈜대림피앤피
96,914
102,094
185
249

고려개발㈜
㈜대림코퍼레이션
746
1,071
1,068
3,957

㈜삼호
㈜대림코퍼레이션
4,014
1,884
8,408
5,576

김해동서터널㈜
-
-
322
322

대림씨엔에스㈜
㈜대림코퍼레이션
-
-
23
23

대림자동차공업㈜
㈜대림코퍼레이션
-
-
182
115

대림오토바이㈜
㈜대림코퍼레이션
-
-
114
72

글래드호텔앤리조트㈜

㈜대림코퍼레이션
410
578
288
276

제주항공우주호텔㈜
-
-
14
32

에이플러스디㈜
㈜대림코퍼레이션
-
-
128
162

대림에너지㈜
㈜대림코퍼레이션
-
-
25
24

포천파워㈜
178
161
-
-

Daelim EMA Management Limited
147
211
-
-

InfraCo Asia Keenjhar Wind Pte. Ltd.
13,075
12,382
-
-

InfraCo Asia Indus Wind Pte. Ltd.
1,417
1,342
-
-

DE Energia SpA
7,295
7,499
-
-

Daehan WP
-
25
-
-

Millmerran Investment Company V
-
196
-
-

Millmerran Investment Company VI
-
196
-
-

포승그린파워㈜
포천파워㈜
87
-
-
-

DAELIM INSAAT 
GELISTIRME A.S.
CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE 
CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION (주3)
157
151
-
-

(주1) 해당 금액은 대여금과 차입금이 포함된 금액입니다.

(주2) 리스회계처리와 관련된 채권 및 채무가 제외된 금액입니다.

(주3) 진행률 적용으로 인하여 당분기말 3,199백만원(전기말 2,415백만원)의 계약자산금액과 당분기말 95,194백만원(전기말 101,134백만원)의 계약
 부채금액이 제외되어 있습니다.

(단위: 백만원)

구 분

계약자산
계약부채

당분기말
전기말
당분기말
전기말

대림산업㈜
여천NCC㈜
-
-
39,981
45,039

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD.
3,199
2,415
-
-

OMZ-Daelim LLC.
-
-
1,732
2,380

DAELIM INSAAT 
GELISTIRME A.S.
CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE CONSTRUCTION 
INVESTMENT AND OPERATION
-
-
53,481
53,715

합 계
3,199
2,415
95,194
101,134

한편, 상기 특수관계자 등의 채권과 관련된 손실충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

특수관계자 유형
특수관계자 명칭
구 분
기 초
손상차손
기 타
기 말

관계기업
제주항공우주호텔㈜
미수수익
11
-
-
11

Daelim Philippines, Inc.
매출채권
31,654
1,741
-
33,395

미수금
-
4
-
4

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
매출채권
8,620
260
-
8,880

미수금
-
50
-
50

(전 기)

(단위: 백만원)

특수관계자 유형
특수관계자 명칭
구 분
기 초
손상차손
기 타
기 말

관계기업
제주항공우주호텔㈜
미수수익
8
3
-
11

Daelim Philippines, Inc.
매출채권
30,330
1,324
-
31,654

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
매출채권
8,999
(379)
-
8,620

대여금
5,591
(5,591)
-
-

미수금
79
(79)
-
-

(3) 당분기 및 전기 중 연결실체와 특수관계자 등과의 주요 대여거래 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

회사명
특수관계자 명칭
기 초
대 여
상 환
기 타(주1)
기 말

대림산업㈜
Daelim Philippines, Inc.
34,734
-
-
1,944
36,678

제주항공우주호텔㈜
200
-
-
-
200

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd
5,789
-
-
324
6,113

대림에너지㈜
DE Energia SpA
6,903
-
-
386
7,289

Infraco Asia Keenjhar Wind Pte. Ltd.
12,382
-
-
693
13,075

Infraco Asia Indus Wind Pte Ltd.
1,342
-
-
75
1,417

(전 기)

(단위: 백만원)

회사명
특수관계자 명칭
기 초
대 여
상 환
기 타(주1)
기 말

대림산업㈜
Daelim Philippines, Inc.
-
34,215
-
519
34,734

제주항공우주호텔㈜
200
-
-
-
200

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd
5,590
-
-
199
5,789

대림에너지㈜
InfraCo Asia Keenjhar Wind Pte. Ltd.
11,957
-
-
425
12,382

InfraCo Asia Indus Wind Pte. Ltd.
1,296
-
-
46
1,342

DE Energia SpA
-
-
(7,912)
14,815
6,903

(주1) 해당 금액은 외화환산 및 출자전환, 채무면제 등으로 인한 변동액입니다.

(4) 당분기 중 특수관계자 등과의 계약에서 발생하는 리스부채 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

회사명
특수관계자 명칭
기초
상환
이자비용
기말

글래드호텔앤리조트㈜
대림코퍼레이션㈜
19,140
(807)
135
18,468

(5) 당분기 및 전분기 중 특수관계자 등과의 주요 지분거래 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
회사명
특수관계자 명칭
거래내역
당분기
전분기

증자
㈜대림코퍼레이션
대림에너지㈜
유상증자
-
18,000

출자
대림산업㈜
㈜고덕강일10피에프브이
지분취득
1,255
-

삼호㈜
(주)삼호시트론시티
지분취득
225
-

DAELIM INSAAT 
GELISTIRME A.S.
CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGECONSTRUCTIONINVESTMENT AND OPERATION
유상증자
14,975
8,738

(6) 당분기 및 전분기 중 주요 경영진 전체에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

단기급여
13,236
11,042

퇴직급여
1,210
1,152

합 계
14,446
12,194

(주1) 주요 경영진은 연결실체가 금융감독원에 공시하는 사업보고서의 "임원의 현황"에 기재되어 있는 경영진을 의미합니다.

(7) 보고기간 종료일 현재 특수관계자 등을 위하여 제공하고 있는 공사이행보증 및 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 미화 천달러)

제공받은 회사
보증금액
현장명
보증기간

당분기말
전기말

Daelim Philippines, Inc.
28,496
35,359
필리핀 Pagbilao 420MW CFPP 등
2009.12.21 ~ Obligation종료시

Daelim Malaysia Sdn. Bhd.
25,405
38,687
말레이시아 Fast Track Project 3A
2013.07.26 ~ Obligation종료시

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE.
188,599
236,513
싱가포르 Tuas Terminal Phase 1
2015.02.26 ~ Obligation종료시

OMZ-DAELIM LLC.
2,326
4,279
러시아 Vysotsk LNG 프로젝트 등
2016.04.04 ~ Obligation종료시

CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE 
CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION(주1)
4,117
4,482
터키 Canakkale 교량
2017.03.09 ~ Obligation종료시

Daehan Wind Power Company PSC
18,811
18,811
요르단 Tafila 풍력발전
2018.09.18 ~ Obligation종료시

DE Energia SPA
-
18,000
칠레 태양광발전사업
2018.11.23 ~ Obligation종료시

Indeck Niles Development, LLC
56,000
56,000
미국 복합화력 프로젝트
2019-04-24 ~ 2020-04-24

Millmerran Investment Company V, Pte. Ltd.
5,599
6,558
호주 에너지투자업
2019.07.29 ~ Obligation종료시

Millmerran Investment Company VI, Pte. Ltd.
5,599
6,558
호주 에너지투자업
2019.07.29 ~ Obligation종료시

(주1) 연결실체는 터키 Canakkale 교량 프로젝트 합작파트너 3개사에게 DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.의 계약적 의무에 대해 금액이 확정되지 않은 의무이행을 보증하는 포괄적 모회사보증을 제공하였습니다.

(8) 보고기간 종료일 현재 특수관계자등을 위하여 당사가 제공하는 있는 담보제공 
내역은 다음과 같습니다. (주석26. (1) 담보제공 현황 2),3)에 포함)

(단위: 백만원)

대상 회사
담보제공자산
담보제공금액
제공 사유
담보권자

당분기말
전기말

포천파워㈜
주식
127,050
114,218
타인자본 조달 금융약정 체결
한국산업은행 외

험프리에스엘큐원㈜
주식
-
-
타인자본 조달 금융약정 체결
우리은행 외

덕송내각고속화도로㈜
주식
-
-
타인자본 조달 금융약정 체결
기업은행 외

Daehan Wind Power Company PSC
주식
1,260
1,549
타인자본 조달 금융약정 체결
SCB(요르단)

DE Energia SpA
주식
3,572
4,662
타인자본 조달 금융약정 체결
기업은행 외

대여금
7,289
6,903

(9) 보고기간 종료일 현재 특수관계자 등을 위하여 당사가 제공하는 있는 자금보충의무 내역은 다음과 같습니다(주석 26.(2) 제공한 지급보증에 포함).

(단위: 백만원)

대상 회사
자금보충의무금액
관련 사업
제공 사유
금융기관

당분기말
전기말

포천파워㈜
6,818
-
포천LNG복합화력 발전사업
타인자본 조달 금융약정 체결
한국산업은행 외

험프리에스엘큐원㈜
15,129
15,129
평택 미군기지 BTL사업
타인자본 조달 금융약정 체결
우리은행 외

밀머란에스피씨㈜ (주1)
-
-
호주 Millmerran 화력발전
밀머란에스피씨㈜의 피투자회사 운영자금 부족에 대한 대림에너지㈜와 중첩적 추가출자 의무
-

덕송내각고속화도로㈜
9,847
11,683
덕송내각고속화도로 민자사업
타인자본 조달 금융약정 체결
기업은행 외

(주1) 밀머란에스피씨㈜의 피투자회사가 운영자금 부족 등으로 인하여 밀머란에스피씨㈜가 증자를 결정하는 경우 그 증자금액을 출자하기로 
 약정하였습니다.

36. 연결현금흐름표

(1) 당기 및 전기의 영업활동 현금흐름 중 조정의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당 기
전 기

조정:

1. 법인세비용
77,757
77,762

2. 이자비용
23,635
25,083

3. 이자수익
(12,121)
(14,882)

4. 외화환산손실
20,192
9,096

5. 외화환산이익
(57,110)
(16,369)

6. 배당금수익
(414)
(691)

7. 감가상각비
37,391
35,692

8. 무형자산상각비
5,767
2,643

9. 퇴직급여
14,097
13,234

10. 대손상각비
8,608
19,015

11. 기타의대손상각비
1,552
(328)

12. 공정가치측정금융자산 처분손실
126
-

13. 공정가치측정금융자산 처분이익
(121)
(22)

14. 유형자산처분손실
35
130

15. 유형자산처분이익
(358)
(336)

16. 투자부동산처분이익
-
(116)

17. 리스자산처분손실
1
-

18. 리스자산처분이익
(131)
-

19. 파생상품평가손실
2,308
2,155

20. 파생상품평가이익
(11,385)
(1,538)

21. 재고자산평가손실
(1,202)
1,345

22. 하자보수충당부채전입
14,230
21,588

23. 기타충당부채전입
36,467
40,366

24. 금융보증부채전입
(798)
70

25. 공정가치측정금융자산 평가손실
3,120
1,653

26. 공정가치측정금융자산 평가이익
(188)
(291)

27. 자산손상차손
-
908

28. 지분법투자손실
45,004
2,181

29. 지분법투자이익
(30,261)
(87,414)

30. 잡손익
(425)
(232)

합 계
175,776
130,702

(2) 당분기 및 전분기의 영업활동 현금흐름 중 순운전자본의 변동내역은 다음과 같습니다

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

순운전자본의 변동:

1. 매출채권의 감소(증가)
114,511
(61,119)

2. 계약자산의 증가
(86,427)
(49,204)

3. 미수금의 감소(증가)
74,530
(13,487)

4. 미수수익의 증가
(330)
(623)

5. 선급금의 증가(감소)
(23,591)
7,260

6. 선급비용의 증가
(48,187)
(69,611)

7. 선급공사비의 증가
(2,661)
(42,812)

8. 재고자산의 감소
25,302
18,819

9. 장기매출채권의 감소(증가)
11,762
(7,440)

10. 장기미수금의 감소
2,396
5,822

11. 장기선급비용의 감소(증가)
29
(732)

12. 장기선급공사비의 증가(감소)
(2,163)
1,921

13. 보증금의 증가
(58,183)
(19,758)

14. 파생상품자산의 감소
10,167
925

15. 매입채무의 감소(증가)
(31,386)
17,775

16. 미지급금의 증가
103,238
108,966

17. 선수금의 증가
210,366
235,064

18. 선수수익의 감소
(9,305)
(176)

19. 계약부채의 감소
(142,925)
(71,141)

20. 예수금의 감소
(23,335)
(16,714)

21. 미지급비용의 감소
(16,807)
(33,874)

22. 장기선수금의 감소
(648)
(641)

23. 기타충당부채의 감소
(23,837)
(53,201)

24. 장기매입채무의 감소
(110)
(1,051)

25. 장기미지급금의 증가
-
11

26. 임대보증금의 증가
-
133

27. 확정급여채무의 감소
(9,490)
(9,377)

28. 사외적립자산의 감소
8,638
6,834

29. 하자보수충당부채의 감소
(45,826)
(33,104)

30. 파생상품부채의 감소
(2,906)
(36)

31. 해외사업환산손익의 증가
40,375
30,562

32. 기타자산의 감소
230
-

합 계
73,427
(50,009)

(3) 당분기 및 전분기의 연결현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금 투자활동거래와 비현금 재무활동거래는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

유형자산의 미지급 거래
4,234
14,094

무형자산의 미지급 거래
13
53

유형자산의 미수금 거래
44
-

건설중인자산의 본계정대체
26,853
-

신규리스
21,255
-

장기차입금의 유동성대체
29,280
39,542

유형자산의 매각예정자산 대체
20,685
-

37. 위험관리 

(1) 자본위험관리

연결실체는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 연결실체의 전반적인 전략은 전기말과 변동이 없습니다.

(2) 금융위험관리

1) 금융위험요소

연결실체의 재무부문은 영업을 관리하고 국내외 금융시장의 접근을 조직하며, 각 위험의 범위와 규모를 분석한 내부위험보고서를 통하여 연결실체의 영업과 관련한 금융위험을 감시하고 관리하는 역할을 하고 있습니다. 이러한 위험들은 시장위험(통화위험, 가격위험 포함), 신용위험, 유동성위험을 포함하고 있습니다. 한편, 전기말 이후 연결실체의 금융위험관리목적과 위험관리정책의 변화는 없습니다.

2) 신용위험

전기말과 비교하여 신용위험에 대한 최대 노출정도에 중요한 변동사항은 없습니다.

3) 유동성위험
전기말과 비교하여 금융부채의 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 유의적인 변동은 없습니다.

38. 금융상품의 공정가치

(1) 보고기간 종료일 현재 공정가치로 후속측정되지 않는 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.

(금융자산)

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

현금및현금성자산
2,823,881
2,823,881
2,559,153
2,559,153

단기금융상품
173,881
173,881
172,449
172,449

매출채권
620,851
620,851
754,592
754,592

단기대여금
83,336
83,336
80,325
80,325

미수금
326,211
326,211
433,639
433,639

미수수익
30,677
30,677
27,784
27,784

보증금
45,699
45,699
37,076
37,076

장기금융상품
23,465
23,465
20,862
20,862

장기매출채권
223,431
223,431
222,910
222,910

장기대여금
823,078
823,078
802,030
802,030

장기미수금
144,444
144,444
142,211
142,211

장기미수수익
15,052
15,052
14,892
14,892

장기보증금
270,415
270,415
223,278
223,278

합 계
5,604,421
5,604,421
5,491,201
5,491,201

(금융부채)

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

매입채무
1,203,035
1,203,035
1,266,328
1,266,328

미지급금
436,769
436,769
326,685
326,685

임대보증금
28,671
28,671
32,251
32,251

미지급비용
60,537
60,537
75,337
75,337

미지급배당금
52,251
52,251
-
-

리스부채
29,267
29,267
57,486
57,486

단기차입금
180,341
180,341
151,467
151,467

유동성장기부채
478,857
478,857
486,055
486,055

사채
896,755
896,755
896,316
896,316

장기차입금
1,388,871
1,388,871
1,052,744
1,052,744

장기매입채무
-
-
110
110

장기미지급금
972
972
1,116
1,116

장기미지급비용
-
-
5,713
5,713

장기임대보증금
22,618
22,618
23,404
23,404

금융보증부채
68,969
68,969
72,172
72,172

장기리스부채
111,897
111,897
72,560
72,560

합 계
4,959,810
4,959,810
4,519,744
4,519,744

(2) 연결실체는 연결재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

(수준 1)

동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장에서의 (조정되지 않은) 공시가격

(수준 2)

직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함

(수준 3)

관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지않은 투입변수)

다음 표는 최초 인식후 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치가 시장에서 관측가능한 정도에 따라 수준 1에서 수준 3으로 분류하여 분석한 것입니다.

(
당
분기말)

(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

금융자산

당기손익-공정가치측정 금융자산
-
92,055
193,195
285,250

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
714
27,114
35,795
63,623

파생상품자산
-
1,519
-
1,519

소 계
714
120,688
228,990
350,392

금융부채

파생상품부채
-
4,154
-
4,154

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

금융자산

당기손익-공정가치측정 금융자산
-
75,570
193,993
269,563

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산
862
25,449
35,795
62,106

파생상품자산
-
340
-
340

소 계
862
101,359
229,788
332,009

금융부채

파생상품부채
-
4,789
-
4,789

(3) 당분기 및 전기 중 서열체계 수준 3 공정가치 측정으로 분류되는 금융자산의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전 기

기초금액
229,787
191,723

총손익

- 당기손익인식금액
(821)
(50,970)

- 기타포괄손익인식금액
24
4,135

취득
-
12,482

처분
-
(310)

연결범위변동
-
72,727

기말금액
228,990
229,787

(4) 연결실체는 수준 간의 이동을 가져오는 사건이나 상황의 변동이 발생하는 시점 수준 간의 이동을 인식하고 있습니다. 당분기와 전분기 중 수준1과 수준2 간의 유의적인 이동은 없습니다. 또한 당분기 중 수준2와 수준3 공정가치측정치로 분류되는 금융상품의 공정가치측정에 사용된 가치평가기법의 변경은 없습니다.

(5) 주요 금융자산과 금융부채의 공정가치가 산정되는 방법은 다음과 같습니다.

구분

가치평가기법

유의적인 관측가능하지 않은 투입변수 및 범위

관측가능하지 않은 투입변수와 공정가치측정치 간의 연관성

파생상품
자산,부채

할인된 현금흐름
선도환율(보고기간말 관측가능한 선도환율에 기초함) 및 선도이자율에 기초하여 
추정한 미래현금흐름을 여러 거래상대방의신용위험을 반영한 할인율로 할인합니다.

해당사항 없음

해당사항 없음

상장주식

활성시장에서 공시되는 가격

해당사항 없음

해당사항 없음

수익증권,
SOC,
비시장성 지분증권,

이익접근법
동 피투자회사의 소유에서 파생될 것으로 예상되는 미래 경제적효익의 현재가치를 추정하기 위해 할인된 현금흐름기법이 
이용됩니다

특정 산업의 시장상황에 대한 경영진의 경험 및 지식을 고려한장기매출액 성장률

매출액성장률이 증가할수록 공정가치는증가합니다. 다른 변수가 동일하고 
매출액성장률이 상승(하락)한다면 
장부금액은 증가(감소)할 것입니다.

특정 산업의 시장상황에 대한 경영진의 경험 및 지식을 고려한세전영업이익률 및 세전이익률

세전영업이익(세전이익)이 증가할수록 공정가치는 증가합니다. 다른 변수가 
동일하고 세전영업이익(세전이익)이 
상승(하락)한다면 장부금액은 
증가(감소)할 것입니다

가중평균자본비용 및 자기자본비용

가중평균자본비용(자기자본비용)이 
증가할수록 공정가치는 감소합니다. 
다른 변수가 동일하고 
가중평균자본비용(자기자본비용)이 상승(하락)한다면 장부금액은 
감소(증가)할 것입니다.

국공채

할인된 현금흐름
이자율에 기초하여 추정한 미래현금흐름을여러 거래상대방의 신용위험을 반영한 할인율로 할인합니다.

해당사항 없음

해당사항 없음

39. 사업결합

(1) 당기 중 발생한 사업결합의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
주요영업활동
취득일
취득한 지분(%)
이전대가

Cariflex Netherlands B.V.
석유화학제품 위탁연구개발
2020.03.06
100.00
620,764

연결실체는 고부가 스페셜티 제품의 라인업 강화를 목적으로 미국 Kraton사가 보유한 Cariflex 사업부를 인수하기 위해 2020년 3월 6일 Cariflex Netherlands B.V 지분을 취득하였습니다.

(2) 당기 중 발생한 사업결합의 이전대가의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
금액

현금
620,764

(3) 당기 중 발생한 사업결합으로 인하여 취득일에 취득한 자산과 인수한 부채의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
금액 (주1)

식별가능한 자산의 공정가치
612,559

유동자산
84,330

현금및현금성자산
21,016

매출채권 및 기타채권
22,345

손실충당금(매출채권 및 기타채권)
(56)

재고자산
40,326

기타유동자산
699

비유동자산
528,229

장기매출채권 및 기타채권
2,708

유형자산
63,178

무형자산
462,150

사용권자산
102

기타비유동자산
91

식별가능한 부채의 공정가치
47,889

유동부채
13,977

매입채무 및 기타채무
13,852

기타유동부채
31

유동리스부채
94

비유동부채
33,912

확정급여부채
969

이연법인세부채
32,933

리스부채
10

식별가능한 순자산 공정가치 합계
564,670

(주1) Cariflex Netherlands B.V.의 연결재무제표 기준입니다.

(4) 당기 중 발생한 사업결합에서 발생한 영업권은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
금액

이전대가
620,764

차감: 식별가능한 취득한 순자산의 공정가치
(564,670)

영업권
56,094

한편, 취득일 이후 PPA(Purchase Price Allocation) 작업과 자산 및 주식양수도계약서에 따른 양도금액 정산이 진행 중에 있습니다. 식별가능한 취득한 순자산의 공정가치와 이전대가가 변동될 수 있으며, 이로 인하여 영업권 금액이 변경될 수 있습니다.

(5) 당기 중 발생한 사업결합으로 인한 순현금유출은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
금액

현금으로 지급한 대가
620,764

차감: 취득한 현금 및 현금등가물
(21,016)

차감 계
599,748

(6) 사업결합 이후 Cariflex Netherlands B.V.과 그 종속기업으로부터 추가 창출한 매출 및 당기순이익은 각각 7,514백만원과 (-)4,709백만원입니다.

40. 매각예정비유동자산

연결실체는 2018년 4월30일 부문의 이사회 결의에 의거 강교부문의 군산공장으로 통합운영을 위하여 부여공장 생산을 중단하였으며, 후속 조치로서 매각 예정된 부여공장의 토지, 건물, 기계장치 등 3,459백만원을 매각예정자산으로 분류하였습니다. 2019년 헝가리법인의 청산 결의에 의거 종속기업주식 286백만원을 매각예정자산으로 분류하였습니다. 또한, 당분기 중 교육시설인 대림교육연구원을 매각하기로 결정함에 따라 토지, 건물 등 20,685백만원을 매각예정자산으로 분류하였습니다. 

순공정가치가 장부금액을 초과할 것으로 예상하고 있기 때문에, 당분기말 현재 매각예정자산으로 분류된 동 자산에 대하여 손상차손은 인식되지 않았습니다. 

(단위: 백만원)

구 분
당기말
전기말

매각예정투자자산
286
286

매각예정토지
12,947
1,170

매각예정건물(구축물포함)
11,091
2,184

매각예정기계장치 외
106
835

합 계
24,430
4,475

41. 보고기간 후 사건

(1) 연결실체는 2020년 3월 주주총회에서 유화사업부 내 필름사업부의 물적분할을 승인 받았으며 2020년 4월 분할등기를 완료하였습니다.

(2) 연결실체는 2020년 4월 재무위원회에서 홍실아파트 주택재건축정비사업 조합의 사업비 대출(718억원)에 대한 연대보증을 승인하였습니다.

(3) 연결실체는 2020년 4월 내부거래위원회에서 계열회사인 덕송내각고속화도로㈜에 대하여 98억원의 자금 대여를 승인하였습니다.

(4) 연결실체는 2020년 4월 내부거래위원회에서 계열회사인 대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사에 대한 267억원의 유상증자 참여를 승인하였습니다

(5) 연결실체는 2020년 4월 내부거래위원회에서 필리핀현지법인(DPI)에 대해 3월 승인하였던 USD 30Mil.의 자금대여 연장 금액을 USD 8Mil.로 변경 승인하였습니다.

4. 재무제표

재무상태표

제 74 기 1분기말 2020.03.31 현재

제 73 기말 2019.12.31 현재

(단위 : 원)

제 74 기 1분기말

제 73 기말

자산

유동자산

4,805,809,160,025

4,862,904,787,566

현금및현금성자산

1,956,569,429,026

1,886,224,068,233

단기금융상품

61,593,136,707

62,667,389,607

매출채권및기타채권

801,034,641,338

1,016,736,648,628

계약자산

786,183,393,360

713,391,853,073

리스채권

14,602,284,148

14,561,487,926

당기법인세자산

919

재고자산

972,763,033,783

1,004,371,022,259

파생상품자산

413,966,447

23,689,679

기타유동자산

191,953,991,107

164,928,627,242

매각예정비유동자산

20,695,284,109

비유동자산

5,571,873,932,417

5,209,125,711,877

장기금융상품

9,623,087,900

8,548,835,000

장기매출채권및기타채권

1,319,373,712,253

1,255,460,355,059

종속기업주식

1,558,344,744,328

1,281,195,376,160

관계기업및공동기업주식

495,997,786,067

494,742,786,067

당기손익-공정가치측정금융자산

106,221,680,421

106,839,674,324

기타포괄손익-공정가치측정금융자산

59,574,318,503

58,527,150,103

유형자산

754,380,372,697

755,541,301,539

투자부동산

491,049,313,018

495,634,366,483

무형자산

27,322,927,857

28,103,186,514

사용권자산

82,756,844,895

76,530,942,419

리스채권

54,602,312,349

57,092,680,974

이연법인세자산

592,832,940,838

571,540,191,643

기타비유동자산

19,793,891,291

19,368,865,592

자산총계

10,377,683,092,442

10,072,030,499,443

부채

유동부채

3,366,028,052,018

3,321,953,798,825

매입채무 및 기타채무

1,297,648,644,994

1,271,244,312,907

계약부채

864,887,846,430

851,846,987,567

리스부채

57,964,186,428

53,823,211,211

단기차입금및유동성장기부채

493,571,562,459

556,349,823,798

당기법인세부채

183,048,478,865

145,516,035,681

기타충당부채

251,968,924,130

255,482,066,541

파생상품부채

4,153,596,982

4,752,999,832

금융보증부채

57,090,226,798

44,355,960,354

하자보수충당부채

35,457,729,961

32,625,457,294

기타유동부채

120,236,854,971

105,956,943,640

비유동부채

1,304,671,060,825

1,303,454,670,991

장기매입채무및기타채무

19,021,806,020

19,459,708,020

차입금및사채

940,585,727,504

940,438,609,878

리스부채

167,326,862,690

172,031,663,562

순확정급여부채

37,978,804,139

27,797,991,067

하자보수충당부채

129,862,902,150

133,183,862,574

기타충당부채

1,261,009,911

1,261,009,912

기타비유동부채

8,633,948,411

9,281,825,978

부채총계

4,670,699,112,843

4,625,408,469,816

자본

자본금

218,500,000,000

218,500,000,000

기타불입자본

539,449,600,181

539,449,600,181

이익잉여금

4,987,643,683,049

4,729,883,037,365

기타포괄손익누계액

(38,609,303,631)

(41,210,607,919)

자본총계

5,706,983,979,599

5,446,622,029,627

부채및자본총계

10,377,683,092,442

10,072,030,499,443

손익계산서

제 74 기 1분기 2020.01.01 부터 2020.03.31 까지

제 73 기 1분기 2019.01.01 부터 2019.03.31 까지

(단위 : 원)

제 74 기 1분기

제 73 기 1분기

3개월

누적

3개월

누적

매출액

1,715,865,664,914

1,715,865,664,914

1,802,311,647,860

1,802,311,647,860

매출원가

1,402,795,451,757

1,402,795,451,757

1,498,750,263,807

1,498,750,263,807

매출총이익

313,070,213,157

313,070,213,157

303,561,384,053

303,561,384,053

판매비및관리비

142,562,045,642

142,562,045,642

135,087,163,543

135,087,163,543

영업이익

170,508,167,515

170,508,167,515

168,474,220,510

168,474,220,510

기타수익

223,223,391,619

223,223,391,619

120,326,350,497

120,326,350,497

기타비용

58,465,901,483

58,465,901,483

22,955,954,490

22,955,954,490

금융수익

62,573,331,596

62,573,331,596

24,058,649,260

24,058,649,260

금융비용

15,501,710,494

15,501,710,494

17,389,907,736

17,389,907,736

법인세비용차감전순이익

382,337,278,753

382,337,278,753

272,513,358,041

272,513,358,041

법인세비용

74,206,633,069

74,206,633,069

68,148,059,156

68,148,059,156

분기순이익

308,130,645,684

308,130,645,684

204,365,298,885

204,365,298,885

주당이익

보통주 분기 기본 및 희석 주당이익 (단위 : 원)

7,981

7,981

5,293

5,293

우선주 분기 기본 및 희석 주당이익 (단위 : 원)

7,994

7,994

5,306

5,306

포괄손익계산서

제 74 기 1분기 2020.01.01 부터 2020.03.31 까지

제 73 기 1분기 2019.01.01 부터 2019.03.31 까지

(단위 : 원)

제 74 기 1분기

제 73 기 1분기

3개월

누적

3개월

누적

분기순이익

308,130,645,684

308,130,645,684

204,365,298,885

204,365,298,885

기타포괄손익

2,601,304,288

2,601,304,288

12,171,526,923

12,171,526,923

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목

(109,094,167)

(109,094,167)

63,095,746

63,095,746

기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익

(148,387,060)

(148,387,060)

85,821,199

85,821,199

당기손익으로 재분류되지 않는 항목의 법인세

39,292,893

39,292,893

(22,725,453)

(22,725,453)

후속적으로 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목

2,710,398,455

2,710,398,455

12,108,431,177

12,108,431,177

기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익

231,412,364

231,412,364

184,856,694

184,856,694

해외사업환산손익

2,540,264,085

2,540,264,085

11,972,524,536

11,972,524,536

당기손익으로 재분류될 수 있는 항목의 법인세

(61,277,994)

(61,277,994)

(48,950,053)

(48,950,053)

분기총포괄손익

310,731,949,972

310,731,949,972

216,536,825,808

216,536,825,808

자본변동표

제 74 기 1분기 2020.01.01 부터 2020.03.31 까지

제 73 기 1분기 2019.01.01 부터 2019.03.31 까지

(단위 : 원)

자본

자본금

기타불입자본

이익잉여금

기타포괄손익누계액

자본 합계

주식발행초과금

합병차익

자기주식처분이익

기타불입자본 합계

2019.01.01 (기초자본)

218,500,000,000

296,043,884,319

145,062,023,472

98,343,692,390

539,449,600,181

4,411,980,470,690

(68,087,866,263)

5,101,842,204,608

회계정책의 변경 효과

(3,456,432,986)

(3,456,432,986)

수정 후 재작성된 금액

218,500,000,000

296,043,884,319

145,062,023,472

98,343,692,390

539,449,600,181

4,408,524,037,704

(68,087,866,263)

5,098,385,771,622

연차배당

(65,810,000,000)

(65,810,000,000)

분기순이익

204,365,298,885

204,365,298,885

기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익

63,095,746

63,095,746

기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익

135,906,641

135,906,641

해외사업환산손익

11,972,524,536

11,972,524,536

자본증감합계

138,555,298,885

12,171,526,923

150,726,825,808

2019.03.31 (기말자본)

218,500,000,000

296,043,884,319

145,062,023,472

98,343,692,390

539,449,600,181

4,547,079,336,589

(55,916,339,340)

5,249,112,597,430

2020.01.01 (기초자본)

218,500,000,000

296,043,884,319

145,062,023,472

98,343,692,390

539,449,600,181

4,729,883,037,365

(41,210,607,919)

5,446,622,029,627

회계정책의 변경 효과

수정 후 재작성된 금액

연차배당

(50,370,000,000)

(50,370,000,000)

분기순이익

308,130,645,684

308,130,645,684

기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익

(109,094,167)

(109,094,167)

기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익

170,134,370

170,134,370

해외사업환산손익

2,540,264,085

2,540,264,085

자본증감합계

257,760,645,684

2,601,304,288

260,361,949,972

2020.03.31 (기말자본)

218,500,000,000

296,043,884,319

145,062,023,472

98,343,692,390

539,449,600,181

4,987,643,683,049

(38,609,303,631)

5,706,983,979,599

현금흐름표

제 74 기 1분기 2020.01.01 부터 2020.03.31 까지

제 73 기 1분기 2019.01.01 부터 2019.03.31 까지

(단위 : 원)

제 74 기 1분기

제 73 기 1분기

영업활동으로 인한 현금흐름

499,234,133,061

350,915,920,527

분기순이익

308,130,645,684

204,365,298,885

조정

(58,260,585,806)

88,535,191,020

순운전자본의 변동

76,064,344,111

(22,363,342,630)

이자의 수취

22,232,126,399

9,190,661,158

이자의 지급

(13,086,221,577)

(16,628,712,658)

배당금의 수취

165,000,000,000

90,480,627,000

법인세의 납부

(846,175,750)

(2,663,802,248)

투자활동으로 인한 현금흐름

(348,299,329,592)

(73,683,535,445)

단기금융상품의 감소

154,900,000,000

단기대여금의 감소

32,006,000

21,428,984,000

매각예정비유동자산의 처분

729,767,500

장기대여금의 감소

7,920,421,977

4,555,114,853

임차보증의 감소

7,870,944,672

당기손익-공정가치측정금융자산의 처분

803,374,753

토지의 처분

326,000,000

건물의 처분

474,000,000

차량운반구의 처분

54,158,868

2,777,273

기타유형자산의 처분

46,876,935

8,446,481

단기금융상품의 증가

(95,000,000,000)

단기대여금의 증가

(20,762,000,000)

(40,650,000,000)

장기금융상품의 증가

(30,000,000)

장기대여금의 증가

(23,643,012,998)

(35,075,965,520)

임차보증의 증가

(6,369,362,200)

종속기업주식의 취득

(277,149,368,168)

(52,246,843,463)

관계기업 주식의 취득

(1,255,000,000)

당기손익-공정가치측정 금융자산의 취득

(1,836,000,000)

(1,492,000,000)

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산의 취득

(964,143,097)

(753,520,000)

토지의 취득

(4,557,632)

건물의 취득

(41,723,319)

(88,330,970)

구축물의 취득

(1,818,983,035)

기계장치의 취득

(1,087,028,564)

(109,098,220)

차량운반구의 취득

(8,272,220)

(31,846,340)

기타유형자산의 취득

(531,084,079)

(1,042,161,822)

건설중인자산의 취득

(28,948,364,288)

(29,381,351,470)

투자부동산의 취득

(1,100,000)

무형자산의 취득

(534,605,944)

(280,015,000)

재무활동으로 인한 현금흐름

(80,967,548,577)

(66,964,310,905)

단기차입금의 차입

100,969,736,069

277,074,586,343

임대보증금의 증가

10,000,000

단기차입금의 상환

(131,403,717,228)

(275,738,628,769)

임대보증금의 감소

(4,159,058,000)

리스부채의 상환

(13,884,509,418)

(11,300,268,479)

유동성장기부채의 상환

(32,500,000,000)

(57,000,000,000)

현금및현금성자산의 증가

69,967,254,892

210,268,074,177

기초의 현금및현금성자산

1,886,224,068,233

1,385,295,535,131

외화표시 현금및현금성자산의 환율변동효과

378,105,901

391,939,045

기말의 현금및현금성자산

1,956,569,429,026

1,595,955,548,353

5. 재무제표 주석

제 74 기 1분기 2020년 1월 1일부터 2020년 3월 31일까지

제 73 기 1분기 2019년 1월 1일부터 2019년 3월 31일까지

대림산업 주식회사

1. 당사의 개요

대림산업 주식회사(이하 "당사")는 1939년 10월 10일 창립하여 1976년 한국거래소에주식을 상장하였습니다. 당사는 1999년 NCC사업을 분사하여 한화케미칼㈜와 함께 여천NCC㈜를 설립하였고, 1999년 엔지니어링 사업과의 시너지효과 제고 및 건설부문의 경쟁력 강화를 위하여 대림엔지니어링㈜를 흡수 합병하였으며, 보고기간 종료일 현재 토목, 주택 및 플랜트 등의 공사를 수행하는 건설사업과 폴리에틸렌 제품 등의 제조 및 판매를 위한 석유화학사업 등을 주요 영업목적으로 하고 있습니다.

보고기간 종료일 현재 납입자본금은 218,500백만원(우선주 21,000백만원 포함)이며당사의 보통주에 대한 최대주주는 ㈜대림코퍼레이션(21.67%)입니다.

2. 재무제표 작성기준 및 유의적 회계정책

(1) 분기재무제표 작성기준

당사의 재무제표는 연차재무제표가 속하는 기간의 일부에 대하여 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'를 적용하여 작성하는 요약중간재무제표입니다. 동 요약중간재무제표에 대한 이해를 위해서는 한국채택국제회계기준에 따라 작성된 2018년 12월 31일자로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표를 함께 이용하여야 합니다.

중간재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나 해석서의 도입과 관련된 영향을 제외하고는 2018년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다.

1) 당분기부터 새로 도입된 기준서 및 해석서와 그로 인한 회계정책 변경의 내용은 다음과 같습니다.

- 기업회계기준서 제1116호 리스(제정)

당사는 2019년 1월 1일을 최초적용일로 하여 당분기부터 기업회계기준서 제1116호를 최초로 적용하였으며, 기업회계기준서 제1116호의 경과규정에 따라 최초적용 누적효과를 최초 적용일의 이익잉여금(또는 적절하다면 자본의 다른 구성요소)에서 조정하고 비교표시되는 재무제표는 재작성하지 않는 방법(수정소급법)을 선택하였습니다.

당사는 계약의 약정시점에 계약 자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단하며 최초 적용일에도 이 기준서에 따라 계약이 리스이거나 리스를 포함하고 있는지를 식별합니다. 다만 당사는 최초 적용일 이전 계약에 대해서는 최초 적용일에 계약이 리스인지 등에 대해 다시 판단하지 않는 실무적 간편법을 적용하였습니다.

리스이용자는 기초자산을 사용할 권리를 나타내는 사용권자산과 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식해야 합니다. 다만 당사는 단기리스와 소액 기초자산리스에 대하여 리스이용자의 인식, 측정 및 표시규정을 적용하지 않는 예외규정을 선택하였습니다.

변경된 리스의 정의는 주로 통제모형과 관련되어 있습니다. 동 기준서는 계약에서 대가와 교환하여 식별되는 자산의 사용 통제권을 일정 기간 이전하게 하는지 여부에 기초하여 계약이 리스를 포함하는지를 판단합니다.

① 리스이용자의 회계처리

ㄱ. 제1017호 하에서 운용리스로 회계처리 되었던 계약

동 기준서의 적용으로 인해 기업회계기준서 제1017호에서 재무상태표에 계상되지 않았던 운용리스의 회계처리가 변경되며 동 기준서의 최초 적용일에 당사는 다음과 같이 회계처리합니다.

- 최초인식시점에 지급되지 않은 리스료의 현재가치 측정금액을 재무상태표에서 사용권자산과 리스부채로 인식

- 사용권자산의 감가상각비와 리스부채의 이자비용을 포괄손익계산서에 인식

ㄴ. 제1017호 하에서의 금융리스로 회계처리 되었던 계약

금융리스에서의 자산과 관련하여 동 기준서와 기업회계기준서 제1017호와의 주된 차이는 리스이용자가 리스제공자에게 제공하는 잔존가치보증의 측정에서 발생합니다. 동 기준서에서는 기업회계기준서 제1017호에서 요구되었던 최대보증액이 아니라 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액을 리스부채의 측정치에 포함하여 인식합니다.

② 리스제공자의 회계처리

리스제공자는 계속적으로 리스를 금융리스 또는 운용리스로 분류하고 두 유형의 리스를 다르게 회계처리합니다.

동 기준서에 따르면 중간리스제공자는 상위리스와 전대리스를 두 개의 별도 계약으로 회계처리하며, 전대리스를 상위리스에서 생기는 리스자산에 따라 금융리스 또는 운용리스로 분류합니다(기업회계기준서 제1017호에서는 기초자산에 따라 분류).

- 기업회계기준서 제1109호 금융상품(개정)

동 개정사항은 중도상환특성이 원금과 원금잔액에 대한 이자로만 구성된 계약상 현금흐름의 요건을 충족하는지 평가할 때 옵션을 행사하는 당사자가 조기상환의 원인과 관계없이 합리적인 보상을 지급하거나 수취할 수 있다는 점을 명확히 하고 있습니다. 달리 표현하면 부(-)의 보상을 수반하는 중도상환특성으로 인해 자동적으로 원금과 원금잔액에 대한 이자로만 구성된 계약상 현금흐름의 요건을 충족하지 못하는 것은 아닙니다. 동 개정사항이 당사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

- 기업회계기준서 제1028호 관계기업과 공동기업에 대한 투자(개정)

동 개정사항은 장기투자지분에 기업회계기준서 제1109호(손상규정 포함)를 적용하여야 한다는 점을 명확히 합니다. 또한 장기투자지분에 기업회계기준서 제1109호를 적용할 때, 기업회계기준서 제1028호에 따른 장부금액 조정사항(즉 기업회계기준서 제1028호에 따라 피투자기업의 손실을 배분하거나 손상평가함에 따라 발생하는 장기투자지분 장부금액의 조정)은 고려하지 않아야 합니다. 동 개정사항이 당사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

- 한국채택국제회계기준 2015-2017 연차개선

동 연차개선은 기업회계기준서 제1012호 '법인세', 기업회계기준서 제1023호 '차입원가', 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 및 기업회계기준서 제1111호 '공동약 정'에 대한 일부 개정사항을 포함하고 있습니다.

① 기업회계기준서 제1012호 법인세

동 개정사항은 분배가능한 이익을 창출하는 거래를 최초에 어떻게 인식하였는지에 따라 배당의 세효과를 당기손익, 기타포괄손익 또는 자본으로 인식한다는 점을 명확히 하고 있습니다.

② 기업회계기준서 제1023호 차입원가

기업회계기준서 제1023호의 개정사항은 관련된 자산이 의도된 용도로 사용되거나 판매가능한 상태에 이른 이후에도 특정 차입금의 잔액이 존재하는 경우, 그 차입금은일반차입금의 자본화이자율을 계산할 때 일반차입금의 일부가 된다는 점을 명확히 하고 있습니다.

③ 기업회계기준서 제1103호 사업결합

제1103호에 대한 개정사항은 기업이 공동영업인 사업에 대한 지배력을 보유하게 되었을 때, 공동영업에 대한 이전보유지분을 공정가치로 재측정하는 것을 포함하여 단계적으로 이루어진 사업결합에 대한 요구사항을 적용해야 한다는 점을 명확히 하고 있습니다. 재측정 대상 이전보유지분은 공동영업과 관련하여 인식되지 않은 자산, 부채 및 영업권을 포함해야 합니다.

④ 기업회계기준서 제1111호 공동약정

기업회계기준서 제1111호에 대한 개정사항은 사업을 구성하는 공동영업에 참여는 하지만 공동지배력은 보유하고 있지 않던 당사자가 해당 공동영업에 대한 공동지배력을 보유하게 되는 경우 기업이 보유한 공동영업에 대한 이전보유지분을 재측정하지 않는다는 것을 명확히 하고 있습니다.

상기 개정사항들이 당사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

- 기업회계기준서 제1019호 종업원급여(개정)

동 개정사항은 과거근무원가(또는 정산손익)를 결정할 때 갱신된 가정을 적용하여 제도의 개정(또는 축소 또는 정산) 전후에 제도와 사외적립자산에서 제공된 급여를 반영하여 순확정급여부채(자산)를 재측정하고, (확정급여제도가 초과적립상태에 있을 때 발생할 수 있는) 자산인식상한효과는 고려하지 않는다는 점을 명확히 하고 있습니다. 개정 후 동 기준서는 제도의 개정(또는 축소 또는 정산)으로 인해 발생할 수 있는 자산인식상한효과의 변동은 과거근무원가(또는 정산손익) 인식 후에 결정되며, 그 변동을 기타포괄손익으로 인식한다는 점을 명확히 하고 있습니다.

또한 당기근무원가와 순확정급여부채(자산)의 순이자 측정과 관련된 문단이 개정되었습니다. 당사는 제도의 변경 후의 잔여 연차보고기간 동안에 해당하는 당기근무원가와 순이자를 결정하기 위해 재측정에 사용된 갱신된 가정을 사용해야 합니다. 순이자의 경우에 개정사항에서는 제도의 개정 이후 기간 동안의 순이자는 동 기준서 문단99에 따라 재측정된 순확정급여부채(자산)를 재측정할 때 사용한 할인율을 사용하여산정함을 명확히 합니다.

동 개정사항은 동 기준서에 대한 이번 개정사항이 최초로 적용되는 회계연도 및 그 이후에 발생하는 제도의 개정, 축소 및 정산에만 전진적으로 적용됩니다. 동 개정사항이 당사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

- 기업회계기준서 제1115호 고객과의 계약에서 생기는 수익(개정)

동 개정사항은 '원가 기준 투입법 적용 계약의 추가 공시'와 관련하여 문단 한129.1에서 언급하는 '계약'의 의미를 '개별 계약'으로 개정함으로써 기업회계기준서 제1115호를 적용하더라도 공시범위가 축소되지 않도록 하는 것을 주요 내용으로 하고 있습니다. 또한 기업회계기준서 제1115호는 계약의 유형을 구분하지 않으므로, 종전의수익 기준서인 기업회계기준서 제1011호 문단 한45.1의 적용대상에 해당하지 않았던 용역계약도 기업회계기준서 제1115호 문단 한129.1의 적용대상에 해당할 수 있으며, 이에 따라 종전의 수익 기준서에 비해 문단 한129.1에 따른 공시대상 계약의범위가 넓어질 수 있음을 명확히 하였습니다. 동 개정사항이 당사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

- 기업회계기준해석서 제2123호 법인세 처리의 불확실성(제정)

동 해석서는 법인세 처리에 불확실성이 있을 때 어떻게 회계처리하는지를 규정하고 있으며, 다음의 사항을 요구하고 있습니다.

① 기업은 불확실한 법인세 처리 각각을 개별적으로 고려할지 아니면 하나 이상의 다른 불확실한 법인세 처리와 함께 고려할지를 판단하여야 합니다.

② 기업은 법인세 신고에 사용하였거나 사용하려는 불확실한 법인세 처리를 과세당국이 수용할 가능성이 높은지를 판단하여 다음과 같이 세소득(세무상결손금), 세무기준액, 미사용 세무상결손금, 미사용 세액공제, 세율을 산정합니다.

- 수용할 가능성이 높다면 법인세 신고에 사용하였거나 사용하려는 법인세 처리와 일관되게 산정합니다.

- 수용할 가능성이 높지 않다면 불확실성의 영향을 반영하여 산정합니다.

동 해석서가 당사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

당분기부터 새로 도입된 기준서 및 해석서로 인한 회계정책 변경이 재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

과 목
2019.1.1(제 73(당) 기초)

변경 전
조정사항
변경 후

자 산

유동자산
4,951,573
(1,141)
4,950,432

매출채권및기타채권(주1)
1,561,975
(426)
1,561,549

금융리스채권(주1)
-
8,177
8,177

기타유동자산(주1)
190,671
(8,892)
181,779

비유동자산
5,116,372
250,576
5,366,948

투자부동산(주2)
609,394
88,607
698,001

사용권자산(주3)
-
91,226
91,226

금융리스채권(주1)
-
69,498
69,498

이연법인세자산
525,791
1,245
527,036

자 산 총 계
10,067,945
249,435
10,317,380

부 채

-
-

유동부채
3,761,393
51,159
3,812,552

금융리스부채(주1,2,3)
-
51,159
51,159

비유동부채
1,204,710
201,732
1,406,442

장기매입채무및기타채무(주1)
52,103
(4,974)
47,129

금융리스부채(주1,2,3)
-
206,706
206,706

부 채 총 계
4,966,103
252,891
5,218,994

자 본

-
-

이익잉여금
4,411,980
(3,456)
4,408,524

자 본 총 계
5,101,842
(3,456)
5,098,386

부채 및 자본 총계
10,067,945
249,435
10,317,380

(주1) 기업회계기준서 제1116호 상 리스이용자(중간리스제공자)가 기초자산을 제삼자에게 다시 리스하는 거래인 전대리스를 적용하여 조정사항을 반영하였습니다.

(주2) 기업회계기준서 제1116호 상 투자부동산의 정의를 충족하는 일부 사용권자산을 식별하여, 투자부동산으로 분류하였습니다.

(주3) 기업회계기준서 제 1116호 상 단기리스 및 소액자산 리스 면제규정을 적용하였으며, 상기 주1, 주2를 제외한 식별된 리스계약을 사용권자산으 로 분류하였습니다.

한편 상기 회계정책의 변경이 최초 적용일 현재 자본의 각 항목에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분

이익잉여금

2018년 12월 31일(보고금액)

4,411,980

기업회계기준서 제1116호 최초적용 효과

(4,701)

도입영향에 따른 법인세 효과

1,245

2019년 1월 1일(최초적용일)

4,408,524

(2) 당사가 적용하는 회계정책 중 전기와 비교하여 리스와 관련된 회계정책이 당분기부터 유의적으로 변경되었으며, 리스와 관련된 당사의 회계정책은 다음과 같습니다.

① 리스이용자

당사는 계약의 약정시점에 계약 자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단합니다. 당사는 기초자산을 사용할 권리를 나타내는 사용권자산과 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식합니다. 다만 단기리스와 소액 기초자산리스의 경우 동 기준서의 예외규정을 선택할 수 있으며 당사는 이러한 리스에 대하여 다른 체계적인 기준이 리스이용자의 효익의 형태를 더 잘 나타내는 경우가 아니라면 정액 기준에 따라 비용으로 인식합니다.

리스부채는 리스개시일 현재 지급되지 않은 리스료의 현재가치로 측정됩니다. 리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 있는 경우에는 그 이자율로 리스료를 할인하며 그 이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다. 리스개시일에 리스부채의 측정치에 포함되는 리스료는 다음 금액으로 구성됩니다.

- 고정리스료(실질적인 고정리스료를 포함하고 받을 리스 인센티브는 차감)

- 지수나 요율(
이율)에 따라 달라지는 변동리스료. 처음에는 리스개시일의 지수나 요율(이율)을 사용하여 측정

- 잔존가치보증에 따라 리스이용자가 지급할 것으로 예상되는 금액

- 리스이용자가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우에 그 매수선택권의 행사가격

- 리스기간이 리스이용자의 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 그 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액

당사는 리스부채를 재무상태표에서 다른 부채와 구분하여 표시합니다.

당사는 리스개시일 후에 리스부채에 대한 이자를 반영하여 장부금액을 증액하거나 지급한 리스료를 반영하여 장부금액을 감액하여 리스부채를 측정합니다.

당사는 다음 중 어느 하나에 해당하는 경우에 리스부채를 재측정하고 관련된 사용권자산에 대해 상응하는 조정을 합니다.

- 리스기간에 변경이 있는 경우나 매수선택권의 행사에 대한 평가에 변동이 있는 경우, 수정 리스료를 수정 할인율로 할인하여 리스부채를 다시 측정합니다.

- 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액에 변동이 있는 경우나 리스료 를 산정할 때 사용한 지수나 요율(이율)의 변동으로 생기는 미래 리스료에 변동이 있는 경우, 수정 리스료를 최초 할인율로 할인하여 리스부채를 다시 측정합니다. 다만 리스료의 변동이 변동이자율의 변동으로 생긴 경우에는 그 이자율 변동을 반 영하는 수정 할인율을 사용한다.

- 별도 리스로 회계처리하지 않는 리스변경에 대하여 수정 리스료를 수정 할인율로 할인하여 리스부채를 다시 측정합니다.

사용권자산은 리스부채의 최초 측정금액, 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료 (받은 리스 인센티브는 차감), 리스이용자가 부담하는 리스개설직접원가로 구성되며,후속적으로 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 측정합니다.

리스조건에서 요구하는 대로 기초자산을 해체하고 제거하거나, 기초자산이 위치한 부지를 복구하거나, 기초자산 자체를 복구할 때 리스이용자가 부담하는 원가의 추정치(다만 그 원가가 재고자산을 생산하기 위해 부담하는 것이 아니어야 한다)는 사용권자산에 포함되며 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채, 우발자산'을 적용하여 인식하고 측정합니다.

리스기간 종료시점 이전에 리스이용자에게 기초자산의 소유권을 이전하는 경우나 사용권자산의 원가에 리스이용자가 매수선택권을 행사할 것임이 반영되는 경우에, 리스이용자는 리스개시일부터 기초자산의 내용연수 종료시점까지 사용권자산을 감가상각합니다. 그 밖의 경우에는 리스이용자는 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지 사용권자산을 감가상각합니다.

당사는 사용권자산을 재무상태표에서 다른 자산과 구분하여 표시합니다.

당사는 사용권자산이 손상되었는지를 판단하고 식별되는 손상차손을 회계처리하기 위하여 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'을 적용합니다.

당사는 변동리스료(다만 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료는 제외)는 사용권자산과 리스부채의 측정에 포함하지 않으며, 그러한 리스료는 변동리스료를 유발하는 사건 또는 조건이 생기는 기간에 당기손익으로 인식합니다.

실무적 간편법으로 리스이용자는 비리스요소를 리스요소와 분리하지 않고, 각 리스요소와 이에 관련되는 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리하는 방법을 기초자산의 유형별로 선택할 수 있으며, 당사는 이러한 실무적 간편법을 사용하지 않고 있습니다.

② 리스제공자

당사는 각 리스를 운용리스 또는 금융리스로 분류합니다. 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는 리스는 금융리스로 분류하며 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하지 않는 리스는 운용리스로 분류합니다.

당사는 중간리스제공자인 경우 당사는 상위리스와 전대리스를 두 개의 별도계약으로회계처리하고 있습니다. 당사는 기초자산이 아닌 상위리스에서 생기는 사용권자산에따라 전대리스를 금융리스 또는 운용리스로 분류합니다.

당사는 정액 기준이나 다른 체계적인 기준으로 운용리스의 리스료를 수익으로 인식합니다. 다른 체계적인 기준이 기초자산의 사용으로 생기는 효익이 감소되는 형태를 더 잘 나타낸다면 당사는 그 기준을 적용합니다.

당사는 운용리스 체결과정에서 부담하는 리스개설직접원가를 기초자산의 장부금액에 더하고 리스료 수익과 같은 기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식합니다.

당사는 리스개시일에 금융리스에 따라 보유하는 자산을 재무상태표에 인식하고 그 자산을 리스순투자와 동일한 금액의 수취채권으로 표시하며 후속적으로 리스순투자 금액에 일정한 기간수익률을 반영하는 방식으로 리스기간에 걸쳐 금융수익을 인식합니다.

하나의 리스요소와 하나 이상의 추가 리스요소나 비리스요소를 포함하는 계약에서 리스제공자는 기업회계기준서 제1115호를 적용하여 계약 대가를 배분합니다.

3. 중요한 판단과 추정불확실성의 주요 원천

중간재무제표를 작성함에 있어 경영진은 회계정책 적용과 자산ㆍ부채 및 수익ㆍ비용에 영향을 미치는 판단, 추정 및 가정을 해야 합니다. 실제 결과는 이러한 추정치와 다를 수 있습니다.

중간재무제표를 작성을 위해 당사 회계정책의 적용과정에서 내린 중요한 판단과 추정 불확실성의 주요원천에 대한 내용은 아래 언급된 사항을 제외하고는 2018년 12월31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표와 동일합니다.

(1) 확정급여형 퇴직급여제도

당사는 확정급여형 퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 확정급여채무는 매 회계연도말에 보험수리적 평가를 수행하여 계산되며, 이러한 보험수리적 평가방법을 적용하기 위해서는 할인율, 기대임금상승률, 사망률에 대한 가정을 추정하는 것이 필요합니다. 퇴직급여제도는 장기간이라는 성격으로 인하여 이러한 추정에 중요한 불확실성을 포함하고 있습니다.

(2) 유형자산 내용연수

당사는 매 보고기간 종료일에 유형자산의 추정내용연수를 검토하고 있습니다.

(3) 금융상품의 공정가치 평가

당사는 특정 유형의 금융상품의 공정가치를 추정하기 위해 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변수를 포함하는 평가기법을 사용하였습니다. 경영진은 금융상품의 공정가치 결정에 사용된 평가기법과 가정들이 적절하다고 믿고 있습니다.

(4) 총공사수익 및 총공사원가에 대한 추정의 불확실성

총계약수익 및 미청구공사 금액은 누적발생계약원가를 기준으로 측정하는 진행률의영향을 받으며, 총계약원가는 재료비, 노무비, 공사기간 등의 미래 예상치에 근거하여 추정합니다. 대ㆍ내외 환경 변화 등의 이유로 공사현장의 총계약원가의 추정에 불확실성이 있으며 공사현장의 장기간 성격으로 인하여 현재는 공사현장의 공사종료시점을 정확히 예측할 수 없는 불확실성을 포함하고 있습니다.

4. 부문별 정보

전략적 의사결정을 수립하는 경영진이 당사의 영업부문을 결정하고 있습니다. 경영진은 부문에 배분될 자원에 대한 의사결정을 하고 부문의 성과를 평가하기 위하여 부문의 영업이익을 기준으로 검토하고 있습니다. 

(1) 당분기 및 전분기 당사의 계속영업수익 및 계속영업이익(손실)에 대한 보고부문별 분석은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
토목
주택
플랜트
제조
공통(미배분)
합 계

I. 매출액
264,410
1,071,886
175,932
281,525
8,559
1,802,312

II. 매출원가
(239,748)
(858,329)
(148,303)
(244,045)
(8,326)
(1,498,751)

III. 매출총이익
24,662
213,557
27,629
37,480
233
303,561

판매비및관리비
(12,078)
(38,272)
(33,834)
(16,038)
(34,865)
(135,087)

IV. 부문영업이익(손실)
12,584
175,285
(6,205)
21,442
(34,632)
168,474

기타수익
1,066
11,068
14,037
90,609
3,546
120,326

기타비용
(2,679)
1,196
(21,049)
(237)
(187)
(22,956)

금융수익
210
4,902
8,427
2,275
8,245
24,059

금융비용
(407)
(76)
(622)
(178)
(16,107)
(17,390)

V. 법인세차감전순이익(손실)
10,774
192,375
(5,412)
113,911
(39,135)
272,513

(전분기)

(단위: 백만원)

구 분
토목
주택
플랜트
제조
공통(미배분)
합 계

I. 매출액
295,385
1,456,567
427,648
297,477
8,907
2,485,984

II. 매출원가
(269,673)
(1,233,903)
(401,065)
(255,335)
(9,536)
(2,169,512)

III. 매출총이익(손실)
25,712
222,664
26,583
42,142
(629)
316,472

판매비및관리비
(10,600)
(27,892)
(34,288)
(18,910)
(42,666)
(134,356)

IV. 부문영업이익(손실)
15,112
194,772
(7,705)
23,232
(43,295)
182,116

기타수익
3,185
5,064
8,744
171,419
1,051
189,463

기타비용
(2,259)
(8,400)
3,399
(798)
(1,687)
(9,745)

금융수익
228
3,457
6,943
581
11,168
22,377

금융비용
(436)
(299)
(2,371)
(554)
(25,437)
(29,097)

V. 법인세차감전순이익(손실)
15,830
194,594
9,010
193,880
(58,200)
355,114

위에서 보고된 수익은 외부고객으로부터 발생한 수익입니다. 당분기 및 전분기에 기업 내의 다른 영업부문과의 거래로 인한 수익은 포함되어 있지 않습니다.

보고부문의 회계정책은 주석 2에서 설명한 당사의 회계정책과 동일합니다. 부문이익은 자원을 배분하고 부문의 성과를 평가하기 위해 최고영업의사결정자에게 보고되는측정치입니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 보고부문별 자산의 내용은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
토목
주택
플랜트
제조
공통(미배분)
합 계

자산총계
825,010
3,702,729
697,227
2,042,286
3,368,087
10,635,339

부채총계
634,080
1,414,414
936,283
581,568
1,819,881
5,386,226

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
토목
주택
플랜트
제조
공통(미배분)
합 계

자산총계
869,815
3,716,737
696,425
1,908,763
2,876,205
10,067,945

부채총계
563,175
1,525,618
884,682
561,452
1,431,174
4,966,101

(3) 지역에 대한 정보

당사는 4개의 주요 지역에서 영업하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 지역별로 세분화된 당사의 외부고객으로부터의 계속영업수익에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
한국
중동
아시아
유럽
기타
합 계

자산총계
9,607,454
541,987
430,237
16,478
39,183
10,635,339

매출(외부고객으로부터의 수익)
1,521,020
43,115
157,334
53,432
27,411
1,802,312

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
한국
중동
아시아
유럽
기타
합 계

자산총계
9,040,461
531,452
425,767
25,280
44,985
10,067,945

매출(외부고객으로부터의 수익)
7,767,478
213,175
948,822
206,059
116,341
9,251,875

(4) 주요 고객에 대한 정보

당분기 및 전분기 중 당사 매출액의 10% 이상을 차지하는 주요 고객은 없습니다.

5. 사용이 제한된 금융상품 등

보고기간 종료일 현재 사용이 제한된 금융상품 등의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
거래처
당분기말
전기말
제한내용

현금및현금성자산
국민은행 외
12,626
8,462
질권설정 외

단기금융상품
신한은행 외
3,571
7,195
질권설정 외

장기금융상품
우리은행 외
7,060
8,306
질권설정 외

퇴직연금운용자산
우리은행 외
173,243
177,206
종업원 퇴직금

합 계
196,500
201,169

6. 계약자산 및 계약부채

(1) 당분기 및 전분기 중 계약금액의 변동 및 수익으로 인식한 금액은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
기초잔액
증감액
공사수익인식액
기말잔액(주1)

토목
3,017,261
871,484
258,105
3,630,640

주택
12,634,556
958,166
1,062,881
12,529,841

플랜트
1,327,643
423,462
167,059
1,584,046

합 계
16,979,460
2,253,112
1,488,045
17,744,527

(전분기)

(단위: 백만원)

구 분
기초잔액
회계정책의 변경효과
증감액
공사수익인식액
기말잔액(주1)

토목
3,833,350
14,303
19,737
285,989
3,581,401

주택
14,372,097
259,884
1,189,162
1,451,273
14,369,870

플랜트
3,785,179
-
49,082
422,860
3,411,401

합 계
21,990,626
274,187
1,257,981
2,160,122
21,362,672

(주1) 계약금액의 기말잔액은 각 계약별 수행의무의 이행을 통하여 수익으로 인식되며, 각 계약별 잔여공사기간 동안 지속적으로 감소됩니다. 또한 잔여공사기한은 당사의 사업보고서상 개별 계약별로 기재되어 있고, 개별 계약별 공사수익은 사업보고서 상 완공예정일까지 지속적으로 인식될 것으로 당사는 추정하고 있습니다. 다만 각 계약은 잔여공사기한 및 공정이 모두 상 이하며 장기간 이루어지는 공사기간 중 설계변경 발생 및 우발사항 등에 따른 추정의 변경이 존재할 수 있기 때문에 당사는 잔여 계약금액의 미래 수익인식의 양적 정보는 기재하지 않았습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 당사의 진행 중인 건설계약과 관련한 누적공사손익, 계약자산 및 계약부채 등의 내역은 다음과 같습니다. 다만, 준공 이후에도 계약조건에 따라 계약자산, 회수보류액 등의 잔액이 남아 있는 건설계약은 아래 내역에 포함하였습니다.

(
당
분기말)

(단위: 백만원)

구 분
누적공사수익
누적공사원가
누적공사이익
계약자산(주1)
계약부채(주2)
공사손실
충당부채
회수보류액

토목

4,390,557

4,148,029

242,528

143,148

283,142

33,957

45,750

주택

5,399,430

4,777,787

621,643

387,505

560,362

210

297

플랜트

7,584,258

7,304,980

279,278

77,468

406,482

45,506

226,432

합 계

17,374,245

16,230,796

1,143,449

608,121

1,249,986

79,673

272,479

(주1) 당분기 중 발생한 계약자산의 기대신용손실의 변동은 아래와 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
기초잔액
집합평가
손상차손(환입)
기말잔액

계약자산
648
(82)
-
566

(주2) 이월된 계약부채 잔액 중 당분기에 건설계약 수익 278,416백만원을 인식하였습니다.

(
전기말)

(단위: 백만원)

구 분
누적공사수익
누적공사원가
누적공사이익
계약자산(주1)
계약부채(주2)
공사손실
충당부채
회수보류액

토목
4,455,817
4,253,628
202,189
187,593
148,939
38,055
44,420

주택
5,594,786
5,031,731
563,055
280,165
596,516
1,514
292

플랜트
8,217,752
7,948,606
269,146
85,357
357,110
51,547
233,034

합 계
18,268,355
17,233,965
1,034,390
553,115
1,102,565
91,116
277,746

(주1) 전기 중 발생한 계약자산의 기대신용손실의 변동은 아래와 같습니다.

(단위: 백만원)

구분
기초잔액
집합평가
손상차손(환입)
기말잔액

제1039호에 따른 충당금
제1109호에 따른 조정

계약자산
-
1,318
(670)
-
648

(주2) 이월된 계약부채 잔액 중 전기에 건설계약 수익 919,214백만원을 인식하였습니다.

(3) 전기말 현재 진행 중이었던 원가기준 투입법을 적용하여 진행기준수익을 인식하는 계
약으로서 계약의 총계약금액 및 총계약원가에 대한 당분기 중 추정의 변경과 그러한 추정의 변경이 당분기와 미래기간의 손익, 계약자산 및 계약부채에 미치는 영향은 다음과 같습니다
.

(단위: 백만원)

구 분
추정총계약
 수익변동
추정총계약
 원가변동
공사손익 변동효과
계약자산의 
변동(주1)
계약부채의
변동(주1)

당분기
미 래

토목
32,104
26,806
3,587
1,711
(606)
(4,193)

주택
59,659
(4,502)
43,870
20,291
(7,282)
(51,152)

플랜트
86,334
65,905
16,218
4,211
(1,153)
(17,371)

합 계
178,097
88,209
63,675
26,213
(9,041)
(72,716)

(주1) 공사손실충당부채 변동분이 포함되어 있습니다.

(4) 당분기 중 원가기준 투입법을 적용하여 진행기준수익을 인식한 계약으로서 계약금액이 전기 매출액의 5% 이상인 주요 계약의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

프로젝트명(주1)
계약일
계약상 완성
기한(주2)
진행율
계약자산
매출채권

총액
손실충당금
(주3)
총액
손실충당금
(주3)

고덕대림아파트
2015-06-30
2020-02-26
55.57%
-
-
-
-

e편한세상 용인 한숲시티
2015-10-19
2019-06-30
98.49%
-
-
2,723
-

북평화력발전
2012-09-24
2019-03-31
100.00%
-
-
8,484
-

S-OIL RUC Project
2015-07-03
2019-06-30
99.62%
19,867
-
2,254
-

아크로 서울포레스트
2017-08-16
2020-12-22
24.08%
-
-
-
-

브루나이 Temburong CC2
2015-02-04
2019-11-30
87.51%
1,377
-
45,803
-

싱가포르 TTP1
2015-03-01
2020-12-27
90.93%
4,801
-
8,806
-

베트남 Thai Binh2 PP
2012-05-22
2020-04-08
87.06%
-
-
48,396
-

사우디아라비아 Elastomers
2012-07-01
2019-08-31
99.67%
-
-
421
-

오만 SRIP
2013-11-25
2019-06-30
95.31%
-
-
934
-

쿠웨이트 KNPC SHFP
2013-05-28
2019-12-17
90.71%
56,358
-
43,054
-

필리핀 SBPL 500MW CFPP
2014-10-08
2019-09-15
89.25%
-
-
51,393
-

사우디 Maaden Ammonia III Project
2018-10-22
2022-03-31
8.08%
-
-
13,271
-

(주1) 주요 프로젝트는 해당 프로젝트별 추정총계약수익금액이 직전회계연도 총매출액의 5% 이상인 프로젝트이며 비공개계약은 존재하지 않습니다.

(주2) 프로젝트별 계약상 공사기한 또는 예정 공사기한입니다.

(주3) 당분기말 프로젝트별 채권에 대한 개별손상금액은 없으며 집합평가시 발생한 부문별 손상금액은 제외하였습니다.

(5) 당분기말 현재 주요 공동약정 프로젝트는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

공동약정 프로젝트명
총계약금액
당사지분 해당금액
당사지분율
대표사(주간사)

S-OIL RUC Project
4,158,580
2,287,219
55.00%
당사

오만 SRIP
2,457,954
1,230,325
50.05%
당사

e편한세상 춘천 한숲시티 2구역
797,423
558,196
70.00%
당사

고덕대림아파트
906,830
453,415
50.00%
㈜현대건설

알제리 Kais CCPP
654,104
327,052
50.00%
지에스건설(주)

YNCC NCC No.2 Revamp and 2nd BD
642,400
321,200
50.00%
㈜한화건설

녹번역 e편한세상
501,889
301,131
60.00%
당사

부산만덕 주거환경 개선사업
421,975
241,918
57.33%
당사

안성-구리고속11공구
479,595
215,818
45.00%
당사

파키스탄 Gulpur 수력발전
275,596
206,697
75.00%
당사

(주)
당사는 상기 공동약정 프로젝트를 공동영업으로 분류하여 회계처리하고 있으며, 공동영업에서 발생한 수익 및 비용에 대하여 당사는 지분해당액 만큼을 부담하고 있습니다.

(6) 당분기말 현재 계약원가는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
금 액

계약이행원가
85,398

계약이행원가는 건설 공사의 착공전 투자되는 원가로서 당분기 기타자산으로 자산화되었습니다. 자산화된 원가와 관련하여 당분기 중 인식한 손상차손은 존재하지 않습니다.

7. 범주별 금융상품

(1) 보고기간 종료일 현재 금융자산의 분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

금융자산 범주
계정과목
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

공정가치측정 금융자산
당기손익-공정가치측정금융자산
139,365
139,365
137,136
137,136

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
50,646
50,646
49,622
49,622

파생상품
480
480
982
982

삼각후원가로 측정하는 금융자산
현금및현금성자산
1,595,956
1,595,956
1,385,296
1,385,296

단기금융상품
278,571
278,571
337,195
337,195

매출채권
820,680
820,680
883,766
883,766

단기대여금
309,030
309,030
290,071
290,071

미수금
343,227
343,227
346,136
346,136

미수수익
45,294
45,294
42,003
42,003

금융리스채권
9,747
9,747
-
-

장기금융상품
25,060
25,060
26,306
26,306

장기매출채권
221,375
221,375
213,542
213,542

장기대여금
719,637
719,637
685,226
685,226

장기미수금
195,311
195,311
200,555
200,555

장기미수수익
23,830
23,830
23,830
23,830

장기보증금
129,082
129,082
120,929
120,929

장기금융리스채권
67,120
67,120
-
-

합 계
4,974,411
4,974,411
4,742,595
4,742,595

(2) 보고기간 종료일 현재 금융부채의 분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

금융부채 범주
계정과목
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

공정가치측정 금융부채
파생상품부채
2,107
2,107
1,123
1,123

상각후원가로 측정하는금융부채
매입채무
987,901
987,901
1,003,342
1,003,342

미지급금
322,273
322,273
319,135
319,135

미지급비용
32,761
32,761
55,539
55,539

미지급배당금
65,810
65,810
-
-

금융리스부채
52,002
52,002
-
-

단기차입금
101,746
101,746
100,413
100,413

유동성장기부채
560,323
560,323
584,030
584,030

사채
721,648
721,648
721,479
721,479

장기차입금
198,915
198,915
231,242
231,242

장기미지급금
11
11
4,974
4,974

임대보증금
47,382
47,382
47,129
47,129

금융보증부채
14,916
14,916
15,288
15,288

장기금융리스부채
196,762
196,762
-
-

합 계
3,304,557
3,304,557
3,083,694
3,083,694

8. 공정가치측정금융자산 

(1) 보고기간 종료일 현재 공정가치측정금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

당기손익-공정가치측정 금융자산

채무상품(PFV)
2,000
2,000

채무상품(출자금)
34,002
34,002

채무상품(수익증권 등)
16,249
17,046

채무상품(SOC)
87,114
84,089

소 계
139,365
137,137

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산

지분상품(시장성)
810
724

지분상품(비시장성)
31,074
31,074

채무상품(국공채)
18,762
17,824

소 계
50,646
49,622

합 계
190,011
186,759

(2) 당분기 및 전분기 중 기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
기 초
증 감
법인세효과
기 말

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 평가손익
(8,991)
271
(72)
(8,792)

(전분기)

(단위: 백만원)

구 분
기 초
회계정책의 
변경효과(주1)
증 감
법인세효과
기 말

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 평가손익
8,413
(18,708)
(851)
226
(10,920)

(주1) 기준서 제 1109호에 따른 매도가능금융자산 관련 기타
포괄손익누계액입니다.

9. 매출채권및기타채권

(1) 보고기간 종료일 현재 매출채권및기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
채권(총액)
차감 : 손실충당금
차감 : 
현재가치할인차금
채권(순액)

유동
매출채권
989,562
(168,882)
-
820,680

단기대여금
364,108
(55,077)
-
309,031

미수금
436,811
(93,582)
(2)
343,227

미수수익
46,986
(1,692)
-
45,294

합 계
1,837,467
(319,233)
(2)
1,518,232

비유동
장기매출채권
677,287
(455,913)
-
221,374

장기대여금
1,262,693
(543,056)
-
719,637

장기미수금
437,740
(242,295)
(133)
195,312

장기미수수익
27,105
(3,275)
-
23,830

장기보증금
131,413
(2,330)
-
129,083

합 계
2,536,238
(1,246,869)
(133)
1,289,236

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
차감전 채권금액
차감 : 손실충당금
차감 : 
현재가치할인차금
채권(순액)

유동
매출채권
1,035,726
(151,960)
-
883,766

단기대여금
344,849
(54,777)
-
290,072

미수금
437,106
(90,967)
(3)
346,136

미수수익
43,501
(1,499)
-
42,002

합 계
1,861,182
(299,203)
(3)
1,561,976

비유동
장기매출채권
663,705
(450,163)
-
213,542

장기대여금
1,222,216
(536,989)
-
685,227

장기미수금
441,913
(241,153)
(206)
200,554

장기미수수익
27,105
(3,275)
-
23,830

장기보증금
127,316
(6,387)
-
120,929

합 계
2,482,255
(1,237,967)
(206)
1,244,082

(2) 매출채권에 대한 신용위험 및 손실충당금

각 부문별 채권에 대한 평균 신용공여기간은 180일이며, 당사는 매출채권에 대해 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정합니다. 

매출채권에 대한 기대신용손실은 채무자의 과거 채무불이행 경험 및 차입자 특유의 요인, 일반적인 경제환경, 보고기간 종료일에 현재 상황에 대한 평가뿐만 아니라 미래에 상황이 어떻게 변동할 것인지에 대한 평가를 포함한 요소들이 조정된 채무자의 현행 재무상태에 대한 분석을 고려한 충당금설정률표를 이용하여 산정됩니다. 

당사는 채무자가 청산되거나 파산절차를 개시하는 등 청산채무자가 심각한 재무적 어려움을 겪고 있다는 점을 나타내는 정보가 있고 회수에 대한 합리적인 기대가 없는경우 매출채권을 제각하고 있습니다.

(3) 당분기 및 전분기 중 매출채권및기타채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
기초잔액
손상차손(환입)
제각
기타증감
(주2)
기말잔액

개별평가(환입)
집합평가(주1)

유동
매출채권
151,960
13,818
3,104
-
-
168,882

단기대여금
54,777
300
-
-
-
55,077

미수금
90,967
1,669
903
-
43
93,582

미수수익
1,499
193
-
-
-
1,692

합 계
299,203
15,980
4,007
-
43
319,233

비유동
장기 매출채권
450,163
5,665
65
-
20
455,913

장기대여금
536,989
6,068
(1)
-
-
543,056

장기미수금
241,153
1,142
-
-
-
242,295

장기미수수익
3,275

-
-
-
3,275

장기보증금
6,387
(1,043)
13
(3,027)
-
2,330

합 계
1,237,967
11,832
77
(3,027)
20
1,246,869

(전분기)

(단위: 백만원)

구 분
기초잔액
손상차손(환입)
제각
기타증감
(주2)
기말잔액

제1039호에
따른 충당금
제1109호에 
따른 조정
개별평가
(환입)
집합평가
(주1)

유동
매출채권
89,792
40,757
79
5,666
-
-
136,294

단기대여금
-
-
76
(20)
-
-
-

미수금
48,190
21,219
(8,759)
131
-
(1)
60,724

미수수익
1,571
-
(8,915)
152
-
-
1,492

합 계
139,553
61,976
(17,751)
5,970
-
(1)
198,510

비유동
장기매출채권
457,936
1,161
(8,916)
5,715
-
(15)
460,961

장기대여금
572,982
1
(6,854)
5,715
-
-
576,569

장기미수금
235,981
-
5,568
(103)
-
-
235,503

장기미수수익
3,275
-
5,091
-
-
-
3,275

장기보증금
6,372
32
3,108
-
-
-
6,404

합 계
1,276,546
1,194
(478)
-
-
(15)
1,282,712

(주1) 당사는 매출채권의 과거 회수율에 기반하여 전체기간 기대신용손실을 산출하였으며, 분기말 연령별 채권잔액에 따른 전체기간 기대신용손 실을 손실충당금으로 반영하였습니다.

(주2) 기타증감은 채권의 유동성대체액 및 외화환산에 의한 변동 등으로 구성되어 있습니다.

(4) 보고기간 종료일 현재 당사가 부담하게 될 신용위험의 최대 노출금액은 위에서 언급한 채권의 각 분류별 공정가치입니다. 한편, 상기 매출채권및기타채권은 상각후원가로 측정되며, 각 계정과목의 공정가치는 장부금액과 일치하고 있습니다.

10. 기타자산

보고기간 종료일 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
선급금
97,587
123,010

선급비용
89,116
50,631

선급공사비
55,785
17,030

소 계
242,488
190,671

비유동
장기선급비용
823
39

장기선급공사비
29,612
31,366

소 계
30,435
31,405

합 계
272,923
222,076

11. 재고자산

(1) 보고기간 종료일 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

취득원가
평가손실충당금
장부금액
취득원가
평가손실충당금
장부금액

상품
12
(11)
1
11
(11)
-

제품
71,353
(1,623)
69,730
69,423
(1,436)
67,987

원재료
16,207
(981)
15,226
17,756
(708)
17,048

저장품
43,003
(2,506)
40,497
47,234
(2,329)
44,905

미착품
389
-
389
307
-
307

용지
503,551
-
503,551
517,363
-
517,363

완성주택
13,930
-
13,930
3,897
-
3,897

미완성주택
259,569
-
259,569
267,776
-
267,776

건재
622
-
622
662
-
662

합 계
908,636
(5,121)
903,515
924,429
(4,484)
919,945

(2) 당분기 및 전분기 중 재고자산과 관련하여 재고자산을 순실현가능가치로 손상처리함에 따른 평가손실 및 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실환입은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

재고자산평가손실
1,632
471

재고자산평가손실환입
995
168

12. 금융리스채권

(1) 보고기간 종료일 현재 금융리스채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

금융리스채권
9,747
67,120
-
-

차감: 손실충당금
-
-
-
-

차 감 계
9,747
67,120
-
-

당사는 사무실, 상가 등을 리스로 제공하기로 하는 약정을 체결하였습니다. 금융리스의 평균 약정기간은 6년입니다. 일반적으로 리스약정에는 연장선택권이나 종료선택권이 포함되어 있지 아니합니다.

모든 리스는 원화로 체결되어 당사는 리스약정으로 인해 환위험에 노출되어 있지 아니합니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 금융리스채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구 분
당분기말
전기말

기간별 리스료

1년 이내
9,929
-

1년 초과 2년 이내
14,829
-

2년 초과 3년 이내
14,897
-

3년 초과 4년 이내
14,973
-

4년 초과 5년 이내
14,986
-

5년 초과
14,820
-

리스료 계
84,434
-

무보증 잔존가치
-
-

리스 총투자 계
84,434
-

차감: 미실현이자수익
(7,566)
-

최소리스료의 현재가치
76,868
-

리스채권에 대한 손실충당금
-
-

리스 순투자 계
76,868
-

(3) 당분기 중 리스순투자의 금융수익 및 리스순투자를 측정할 때 포함되지 않은 변동리스료에 관련되는 수익은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기

금융리스순투자금융수익
579

(4) 당분기 중 운용리스의 리스수익 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기

운용리스의 리스수익
5,224

(5) 경영진은 보고기간 종료일 현재 금융리스채권의 손실충당금을 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 추정하고 있습니다. 당분기말 현재 금융리스채권 중 연체된 채권은 없으며, 과거 채무불이행 경험과 리스이용자가 속한 산업에 대한 미래전망 및 금융리스채권에 대한 담보가치 등을 고려할 때 경영진은 금융리스채권 중 손상된 채권은 없다고 판단하고 있습니다. 또한 경영진은 금융리스채권에 대한 손실충당금 금액이 중요하지 않다고 판단하여 손실충당금을 동 재무제표에 계상하지 않았습니다.

13. 유형자산

당분기 및 전기 중

유형자산
장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
자가사용자산
운용리스자산
합 계

토지
(주1)
건물
(주1)
구축물
기계장치
차량
운반구
기타의
유형자산
건설중인
자산
토지
(주1)
건물
(주1)

기초금액
241,888
159,086
42,457
202,306
611
18,276
111,234
24,979
6,894
807,731

취득액
-
88
-
109
32
1,042
26,936
-
-
28,207

대체액
-
-
119
8,083
-
187
(8,768)
-
-
(379)

처분액
(326)
(291)
-
-
-
(2)
-
-
-
(619)

감가상각비
-
(1,466)
(378)
(9,573)
(140)
(1,753)
-
-
(105)
(13,415)

해외사업환산손익
-
-
-
274
7
69
-
-
-
350

분기말금액
241,562
157,417
42,198
201,199
510
17,819
129,402
24,979
6,789
821,875

(주1) 기업회계기준서 제1116호 상 리스 제공자의 공시 기준에 따라, 유형자산의 유형을 자가사용자산과 운용리스자산으로 구분하였습니다.

(전 기)

(단위: 백만원)

구 분
토지
건물
구축물
기계장치
차량
운반구
기타의
유형자산
건설중인
자산
합 계

기초금액
268,621
169,177
42,522
218,892
1,530
21,359
54,609
776,710

취득액
-
1,395
805
22,427
63
3,809
63,573
92,072

대체액
-
2,396
1,041
2,077
13
738
(6,948)
(683)

처분액
(1,754)
(601)
-
(1,148)
(355)
(523)
-
(4,381)

감가상각비
-
(6,387)
(1,911)
(40,679)
(601)
(7,199)
-
(56,777)

해외사업환산손익
-
-
-
737
(39)
92
-
790

기말금액
266,867
165,980
42,457
202,306
611
18,276
111,234
807,731

한편, 토지와 건물 등이 은행차입금 등에 대한 담보로 제공되고 있습니다(주석 26 참조).

14. 투자부동산

당분기 및 전기 중 투자부동산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
토 지
건 물
기 타
사용권자산(주1)
합 계

기초금액
492,352
113,563
3,479
-
609,394

회계정책 변경효과
-
-
-
88,606
88,606

취득액
1
-
-
-
1

감가상각비
-
(798)
(52)
(3,701)
(4,551)

분기말금액
492,353
112,765
3,427
84,905
693,450

(주1) 당사는 당기부터 기업회계기준서 제1116호 '리스'를 적용하였습니다. 이에 관한 효과로 투자부동산의 정의를 충족하는 일부 사용권자산을 투자부동산으로 분류하였습니다.

(전 기)

(단위: 백만원)

구 분
토 지
건 물
기 타
합 계

기초금액
435,929
67,437
3,686
507,052

대체액
59,140
48,886
-
108,026

처분액
(2,717)
(154)
-
(2,871)

감가상각비
-
(2,606)
(207)
(2,813)

기말금액
492,352
113,563
3,479
609,394

15. 무형자산

당분기 및 전기 중 무형자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
산업재산권
소프트웨어
회원권
탄소배출권
기타의
무형자산
합 계

기초금액
646
6,265
14,953
258
1,256
23,378

취득액
-
258
22
-
-
280

대체액
45
334
-
-
-
379

무형자산상각비
(31)
(732)
-
-
(314)
(1,077)

분기말금액
660
6,125
14,975
258
942
22,960

(전 기)

(단위: 백만원)

구 분
산업재산권
소프트웨어
회원권
탄소배출권
기타의
무형자산
합 계

기초금액
192
7,414
18,465
300
2,512
28,883

취득액
132
1,301
3,310
-
-
4,743

대체액
433
249
-
(42)
-
640

처분액
-
(1)
(6,792)
-
-
(6,793)

무형자산상각비
(111)
(2,697)
-
-
(1,256)
(4,064)

손상차손
-
-
(30)
-
-
(30)

해외사업환산손익
-
(1)
-
-
-
(1)

기말금액
646
6,265
14,953
258
1,256
23,378

16. 종속기업, 관계기업및공동기업주식

(1) 보고기간 종료일 현재 종속기업주식 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

법인명
법인설립 및
영업소재지
주요 영업활동
결산일
당분기말
전기말

지분율(%)
장부금액
지분율(%)
장부금액

㈜삼호
대한민국
도로건설업
12.31
72.94
137,325
72.94
137,325

대림자동차공업㈜
대한민국
자동차 부품 제조업
12.31
59.02
143,545
59.02
143,545

대림오토바이㈜
대한민국
모터사이클 제조업
12.31
59.02
17,145
59.02
17,145

대림씨엔에스㈜
대한민국
콘크리트관 및 기타 구조용 콘크리트제품 제조업
12.31
50.81
55,223
50.81
55,223

글래드호텔앤리조트㈜
대한민국
호텔업
12.31
100.00
252,038
100.00
252,038

송도파워㈜
대한민국
부동산임대업
12.31
100.00
17,904
100.00
17,904

대림에너지㈜
대한민국
발전소 등 개발
12.31
70.00
297,135
70.00
255,135

청진이삼프로젝트㈜ (주1)
대한민국
부동산임대업
6.30,
12.31
48.46
112,165
48.46
112,165

청진이삼자산관리㈜
대한민국
부동산 관련 서비스업
12.31
80.59
57
80.59
57

㈜대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사
대한민국
부동산관리업
12.31
100.00
300
100.00
300

㈜대림제6호부산우암동기업형임대위탁관리부동산투자회사
대한민국
부동산관리업
12.31
100.00
300
100.00
300

Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd.
사우디아라비아
산업플랜트 건설업
12.31
99.99
-
99.99
-

P.T.Daelim Utama Construction
인도네시아
산업플랜트 건설업
12.31
100.00
-
100.00
-

달림(남경) 건설관리 유한공사
중국
산업플랜트 건설업
12.31
100.00
5,437
100.00
5,437

Daelim Hungary LLC.
헝가리
일반건축 건설업
12.31
51.00
10
51.00
10

Daelim USA Inc.
미국
일반건축 건설업
12.31
100.00
-
100.00
-

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
터키
토목업
12.31
100.00
7,928
100.00
7,928

Daelim Chemical USA, INC.
미국
석유화학 사업개발 투자
12.31
100.00
78,870
100.00
68,881

Daelim RUS LLC. (주2)
러시아
산업플랜트 건설업
12.31
100.00
257
-
-

합 계

1,125,639

1,073,393

(주1) 청진이삼프로젝트㈜은 보통주 외에 의결권 있는 우선주를 발행하였는 바, 우선주를 포함한 의결권 있는 주식에 대한 
 당사의 의결권 주식 비율은 48.46%입니다. 지분율은 과반수 미만이나 주주간 협약에 의해 이사회 구성원의 과반수를 
 임명하거나 해임할 수 있는 권한 등이 있으므로 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다.

(주2) 당사는 당분기 중 러시아 플랜트 사업 수행을 위하여 Daelim RUS LLC를 설립하였습니다.

(
2) 보고기간 종료일 현재 관계기업및공동기업주식 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
법인명
법인설립 및
영업소재지
주요 영업활동
결산일
당분기말
전기말

지분율(%)
장부금액
지분율(%)
장부금액

관계기업
고려개발㈜ (주1)
대한민국
도로 건설업
12.31
44.07
111,914
44.07
111,914

포천파워㈜ (주2)
대한민국
발전업
12.31
6.67
20,532
6.67
20,532

험프리에스엘큐원㈜
대한민국
주거용 건물 개발 및 공급업
12.31
43.16
764
43.16
764

제주항공우주호텔㈜
대한민국
호텔업
12.31
42.10
4,768
42.10
4,768

㈜위례뉴스테이기업형임대개발
전문위탁관리부동산투자회사
대한민국
부동산관리업
12.31
27.01
14,760
27.01
14,760

과천지산옥타피에프브이㈜
대한민국
부동산개발업
12.31
21.00
1,050
21.00
1,050

Daelim Philippines, Inc.
필리핀
산업플랜트 건설업
12.31
25.00
-
25.00
-

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
말레이시아
산업플랜트 건설업
12.31
25.00
-
25.00
-

공동기업
여천NCC㈜
대한민국
석유화학계 기초화학 물질 제조업
12.31
50.00
384,308
50.00
384,308

폴리미래㈜
대한민국
합성수지 및 기타 플라스틱물질 제조업
12.31
50.00
46,252
50.00
46,252

DIAP-DAELIM JOINT 
VENTURE PTE.LTD.
싱가포르
토목업
12.31
49.00
5,913
49.00
5,913

OMZ-Daelim LLC.
러시아
산업플랜트 건설업
12.31
48.00
243
48.00
243

합 계

590,504

590,504

(주1) 고려개발㈜은 2012년 3월 16일 채권금융기관협의회와 기업구조조정촉진법에 의한 경영정상화계획을 위한 약정을 체결 하였습니다. 이에 따라 경영정상화계획 및 자구계획 등을 이행해야 하며, 별도의 요건이 충족될 경우 경영권 및 소유지분
 에 관한 제한을 받을 수 있습니다.

(주2) 종속기업인 대림에너지㈜가 보유하고 있는 포천파워㈜의 지분율 33.33%를 고려하여 유의적 영향력을 행사할 수 있다고 
 판단하여 관계기업으로 분류하였습니다.

17. 사용권자산

당사는 부동산(토지 및 건물), 차량운반구, 현장장비 등을 리스하였으며 평균리스기간은 약 2년입니다. 사용권자산에 대한 법적 소유권은 리스부채에 대한 담보로 리스제공자가 보유하고 있습니다.

(1) 당분기말 현재 기초자산 유형별 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분
부동산
차량운반구
현장장비
기타
합계

취득금액
83,851
4,214
5,183
178
93,426

감가상각누계액
(3,706)
(498)
(940)
(38)
(5,182)

장부금액
80,145
3,716
4,243
140
88,244

(2) 당분기 중 손익으로 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
금액

사용권자산 감가상각비(주1)
8,882

리스부채 이자비용
1,945

단기리스 관련 비용
21,434

소액자산리스 관련 비용
401

리스부채 측정치에 포함되지 않은 변동리스료 관련 비용
21

사용권자산의 전대리스에서 생기는 수익
9,809

(주1) 사용권자산 감가상각비에는 투자부동산(사용권자산)의 감가상각비 3,701백만원이 포함되어 있습니다.

당분기 중 리스로 인한 총 현금유출 금액은 35,101백만원입니다.

18. 매입채무및기타채무

보고기간 종료일 현재 매입채무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
매입채무
987,901
1,003,342

미지급금
322,273
319,135

미지급비용
32,761
55,539

미지급배당금
65,810
-

소 계
1,408,745
1,378,016

비유동
장기미지급금
11
4,974

임대보증금
47,382
47,129

소 계
47,393
52,103

합 계
1,456,138
1,430,119

19. 차입금

(1) 보고기간 종료일 현재 장ㆍ단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
차 입 처
당분기말 이자율(%)
당분기말
전기말

단기차입금

일반대출
NH농협은행 외
3.29~3.50
100,000
100,000

환어음매입
KEB하나은행
2.28~5.11
1,746
413

단기차입금 계
101,746
100,413

장기차입금

일반대출
스마트캐스팅 외
2.95~3.67
299,000
302,500

운영자금대출
주택도시보증공사
-
4,186
4,186

외화일반대출
Arab Bank
4.69
45,512
44,724

시설대출
한국산업은행
2.46~3.02
16,000
19,500

장기차입금 소계
364,698
370,910

차감 : 유동성장기부채(액면)
(165,667)
(139,379)

현재가치할인차금(유동성장기부채)
(198)
(99)

유동성장기부채(장부가액)
(165,469)
(139,280)

현재가치할인차금(장기차입금)
(116)
(289)

차감 계
198,915
231,242

(2) 보고기간 종료일 현재 사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

종 류
발행일
상환일
당분기말
이자율(%)
당분기말
전기말
보증여부

제250회 사모사채
2014-03-27
2019-03-27
-
-
50,000
무보증

제253회 사모사채
2015-05-29
2019-05-29
3.43
95,000
95,000
무보증

제257회 공모사채
2016-10-07
2019-10-07
3.05
200,000
200,000
무보증

제258-1회 공모사채
2017-06-02
2020-06-02
2.95
146,000
146,000
무보증

제258-2회 공모사채
2017-06-02
2022-06-02
3.52
54,000
54,000
무보증

제259회 사모사채
2017-06-22
2019-06-22
2.83
100,000
100,000
무보증

제260-1회 공모사채
2017-09-15
2020-09-15
2.77
162,000
162,000
무보증

제260-2회 공모사채
2017-09-15
2022-09-15
3.24
31,000
31,000
무보증

제261-1회 공모사채
2018-04-06
2021-04-06
3.04
240,000
240,000
무보증

제261-2회 공모사채
2018-04-06
2023-04-06
3.37
60,000
60,000
무보증

제262회 사모사채
2018-05-30
2021-05-30
2.80
30,000
30,000
무보증

합 계
1,118,000
1,168,000

차감 : 유동성장기부채(액면가액)
(395,000)
(445,000)

사채할인발행차금(유동)
(146)
(250)

유동성장기부채(장부가액)
(394,854)
(444,750)

사채할인발행차금(비유동)
(1,352)
(1,521)

차감 계
721,648
721,479

(3) 당분기말 현재 장기차입금 및 사채의 연도별 상환계획은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

연 도
장기차입금
사채(액면가액)
합 계

2020.04.01~2021.03.31
115,155
308,000
423,155

2021.04.01~2022.03.31
80,155
270,000
350,155

2022.04.01~2023.03.31
155
85,000
85,155

2023.04.01 이후
3,566
60,000
63,566

합 계
199,031
723,000
922,031

20. 퇴직급여제도

(1) 확정기여형퇴직급여제도

당사는 자격을 갖춘 임직원들을 위해 확정기여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다.사외적립자산은 수탁자의 관리하에서 기금형태로 당사의 자산들로부터 독립적으로 운용되고 있습니다. 임직원들이 확정기여형의 가득조건을 충족하기 전에 퇴사하는 경우에 당사가 지불해야 할 기여금은 상실되는 기여금만큼 감소하게 됩니다.

당분기 및 전분기 요약분기손익계산서에 인식된 총비용 각각 2,949백만원 및 4,301백만원은 퇴직급여제도에서 규정하고 있는 비율에 따라 당사가 퇴직급여제도에 납입할 기여금을 나타내고 있습니다.

(2) 확정급여형퇴직급여제도

당사는 자격요건을 갖춘 임직원들을 위하여 확정급여형퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 동 제도하에서 종업원들은 퇴직시점에 제공한 근무용역기간에 최종 3개월 평균급여를 적용하여 일시불급여를 수령받고 있으며, 당사는 투자위험, 이자율위험 및 임금위험 등에 노출되어 있습니다. 사외적립자산과 확정급여채무의 보험수리적 평가는 미래에셋대우㈜에 의하여 수행되었으며, 확정급여채무의 현재가치, 관련 당기근무원가 및 과거근무원가는 예측단위적립방식을 사용하여 측정되었습니다.

1) 보고기간 종료일 현재 확정급여형 퇴직급여제도와 관련하여 당사의 의무로 인하여 발생되는 요약분기재무상태표 상 구성항목은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

확정급여채무의 현재가치
202,394
198,197

사외적립자산의 공정가치
(173,243)
(177,206)

순확정급여부채
29,151
20,991

2) 당분기 및 전기 중 순확정급여부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당
분기)

(단위: 백만원)

구 분
확정급여채무 현재가치
사외적립자산 공정가치
합 계

기초금액
198,197
(177,206)
20,991

당기근무원가
10,411
-
10,411

이자비용(이자수익)
1,943
(1,254)
689

소 계
12,354
(1,254)
11,100

제도에서 지급한 금액
(8,256)
5,111
(3,145)

기타(관계사 전출입효과 포함)
99
106
205

분기말금액
202,394
(173,243)
29,151

(전
분기)

(단위: 백만원)

구 분
확정급여채무 현재가치
사외적립자산 공정가치
합 계

기초금액
177,547
(162,358)
15,189

당기근무원가
10,490
-
10,490

이자비용(이자수익)
2,043
(1,346)
697

소 계
12,533
(1,346)
11,187

제도에서 지급한 금액
(3,656)
1,756
(1,900)

기타(관계사 전출입효과 포함)
349
(125)
224

분기말금액
186,773
(162,073)
24,700

한편, 상기 사외적립자산은 안정적인 퇴직급여 재원 확보를 위하여 정기예금 등 원리금 보장상품에 전액 투자되어 있습니다.

3) 당분기와 전분기 중 요약분기손익계산서에 반영된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

당기근무원가
10,411
10,490

이자비용
1,943
2,043

이자수익
(1,254)
(1,346)

종업원급여에 포함된 총비용
11,100
11,187

4) 보고기간 종료일 현재 보험수리적평가를 위해 사용된 주요추정은 다음과 같습니 다.

구 분
당분기말
전기말

건설사업부문
석유화학사업부문
건설사업부문
석유화학사업부문

할인률
3.05%
2.72%
3.05%
2.72%

기대임금상승률(물가상승률 포함)
4.24%
4.00%
4.24%
4.00%

(주) 당사는 건설사업부문과 석유화학사업부문으로 구성되어 있으며, 각각 다른 퇴직급여제도를 운영하고 있 으므로 사용된 주요 추정치를 각각 표기하였습니다.

한편, 사망률과 관련하여서는 보험업법에 의한 보험요율산출기관(보험개발원)이 산출, 발표한 퇴직연금 예정사망률을 사용하였습니다.

21. 기타부채

보고기간 종료일 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동
선수금
16,115
32,871

예수금
74,154
80,266

선수수익
4,418
4,400

소 계
94,687
117,537

비유동
장기선수수익
11,551
12,192

합 계
106,238
129,729

22. 기타충당부채

당분기 및 전기 중 기타충당부채의 변동내역과 유동성분류는 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

구 분
변동내역
유동성분류

기초금액
전입액
사용액
환입액
기타증감
기말금액
유동
비유동

법적소송(주1)
32,016
332
-
-
-
32,348
-
32,348

준공원가 등(주2)
248,094
34,906
(38,265)
(572)
(2,513)
241,650
241,650
-

복구충당(주3)
1,261
-
-
-
-
1,261
-
1,261

공사손실충당
91,116
279
(11,536)
(426)
240
79,673
79,673
-

기타(주4)
21
25
-
-
-
46
46
-

합 계
372,508
35,542
(49,801)
(998)
(2,273)
354,978
321,369
33,609

(전 기)

(단위: 백만원)

구 분
변동내역
유동성분류

기초금액
회계정책의
변경효과
전입액
사용액
환입액
기타증감
기말금액
유동
비유동

법적소송(주1)
38,211
-
3,678
(3,977)
(5,896)
-
32,016
-
32,016

준공원가 등(주2)
194,694
-
214,588
(146,685)
(23,643)
9,139
248,093
248,093
-

복구충당(주3)
1,645
-
-
(384)
-
-
1,261
-
1,261

공사손실충당
-
124,944
16,167
(51,429)
(1,005)
2,439
91,116
91,116
-

기타(주4)
18
-
45
(42)
-
-
21
21
-

합 계
234,568
124,944
234,478
(202,517)
(30,544)
11,578
372,507
339,230
33,277

(주1)
당사는 보고기간종료일 현재까지의 최종심 결과 등을 고려하여 손실발생예상분을 기타충당부채로 계상하고 있습니다.

(주2)
당사는 보고기간종료일 현재 준공 이후 비용 등을 고려하여 발생예상분을 기타충당부채로 계상하고 있습니다.

(주3)
당사는 보고기간종료일 현재 장기임차중인 오피스 건물의 원상복구의무의 이행을 위하여 예상되는 금액을 기타충당부채로 계상하고 있습니다.

(주4)
당사는 보고기간종료일 현재 탄소배출권 비용을 고려하여 발생예상분을 탄소배출권부채로 계상하고 있습니다.

23. 금융리스부채

(1) 리스계약

당사는 평균 2년 동안 부동산, 차량운반구, 현장장비 등을 금융리스로 이용하고 있으며, 리스계약 종료시점에 행사할 수 있는 염가구매선택권을 가지고 있지 않습니다. 사
용권자산
장부금액 173,149백만원에 대한 법적 소유권은 금융리스부채에 대한 담보로 리스제공자가 보유하고 있습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 금융리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

최소리스료
최소리스료의
현재가치
최소리스료
최소리스료의
현재가치

1년 이내
52,966
52,002
-
-

1년 초과 5년 이내
183,638
167,527
-
-

5년 초과
34,451
29,235
-
-

합 계
271,055
248,764
-
-

(3) 당분기말 및 전기말 현재 금융리스부채의 유동성분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

유동부채
52,002
-

비유동부채
196,762
-

합 계
248,764
-

24. 이익잉여금

(1) 보고기간 종료일 현재 이익잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

법정적립금

이익준비금(주1)
81,839
75,258

임의적립금

기업합리화적립금(주2)
17,002
17,002

재무구조개선적립금
840,281
840,281

기타임의적립금
1,952,538
1,955,038

미처분이익잉여금(주3)
1,655,419
1,524,401

합 계
4,547,079
4,411,980

(주1)
상법상의 규정에 따라 납입 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금배당의 재원으로 사용될 수 없으며, 자본전입 또는 결손보전을 위해서만사용될 수 있습니다.

(주2)
당사는 2002년까지 조세특례제한법에 따른 세액공제 상당액을 기업합리화적립금으로 계상하였으며, 동 적립금은 이월결손금의 보전 및 자본전입에만 사용될 수 있었습니다. 그러나 2002년 12월 11일에 조세특례제한법이 개정되었으며, 동 개정시에 관련조항이 삭제됨으로 인하여 기업합리화적립금은 임의적립금으로 변경되었습니다.

(주3)

당사는 과거 자산재평가법에 의한 자산재평가를 실시하였으며, 보고기간 종료일 현재 이에 따른 재평가차익
687,805
백
만원(법인세효과 차감 후 금액임)을 미처분이익잉여금으로 계상하고 있습니다. 동 재평가잉여금은 현금배당의 재원으로 사용될 수 없으며, 자본전입 또는 결손보전을 위해서만 사용될 수 있습니다.

(2) 당분기 및 전분기 중 이익잉여금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

기초금액
4,411,980
3,953,342

회계정책의 변경효과
(3,456)
(203,483)

분기순이익
204,365
276,000

배당금 지급
(65,810)
(38,790)

분기말금액
4,547,079
3,987,069

(3) 당분기 및 전분기 중 배당금 지급내역은 다음과 같습니다.

(
당분기)

(단위: 백만원)

주식의 종류
총발행주식수
배당주식수
주당 배당금
배당금 합계

보통주
34,800,000주
34,800,000주
1,700원
59,160

우선주
3,800,000주
3,800,000주
1,750원
6,650

합 계
65,810

(전분기)

(단위: 백만원)

주식의 종류
총발행주식수
배당주식수
주당 배당금
배당금 합계

보통주
34,800,000주
34,800,000주
1,000원
34,800

우선주
3,800,000주
3,800,000주
1,050원
3,990

합 계
38,790

25. 기타포괄손익누계액

(1) 보고기간 종료일 현재 기타포괄손익누계액의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익
(8,975)
(9,038)

기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익
183
48

해외사업환산손익
(47,124)
(59,098)

합 계
(55,916)
(68,088)

(2) 당분기 및 전분기 중 기타포괄손익누계액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

기초금액
(68,088)
(63,605)

회계정책의 변경효과
-
(18,708)

기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익
63
(601)

평가손익
86
(818)

법인세효과
(23)
217

기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익
136
(24)

평가손익
185
(33)

법인세효과
(49)
9

해외사업환산손익
11,973
1,545

분기말금액
(55,916)
(81,393)

26. 담보제공 등 현황

(1) 담보제공 현황

1) 당분기말 현재 당사의 장ㆍ단기차입금 등과 관련하여 금융기관 등에 담보로 제공된 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

담보권자
담보제공자산
장부금액
채권최고액
관련채무명
채무금액
비 고

한국산업은행
토지 외
198,325
361,747
차입금
16,000
시설자금 외

건설공제조합
출자증권
33,911
33,911
차입금
-
보증약정 및 융자약정

건설공제조합 외
수송동사옥
87,183
88,769
기타
317
기타

합 계
319,419
484,427

16,317

2) 당분기말 현재 당사는 "사회기반시설에 대한 민간투자법"에 의하여 설립된 법인 등에 대하여 한국산업은행 등에 공정가치측정금융자산 등의 주식 및 수익증권(장부금액: 89,185백만원)을 담보로 제공하고 있으며, 관련 채무금액은 없습니다.

3) 당분기말 현재 당사는 고려개발㈜의 경영정상화계획(워크아웃) 이행 약정 체결에 따라 당사가 보유하고 있는 고려개발㈜ 주식 18,968,550주(장부가액: 111,914백만원)에 대한 주식처분위임장 등을 각사의 채권금융기관협의회에 제공하고 있습니다. 

(2) 제공한 지급보증

1) 당사는 당분기말 현재 동업자들이 "주택도시보증공사 및 건설공제조합" 등에서 발급받은 공사관련 보증에 대하여 5,535,614백만원의 연대보증을 제공하고 있으며, 사회기반시설에 대한 민간투자법에 의하여 설립된 법인 등에 대하여 188,352백만원(전체지분 734,520백만원)의 지급보증 및 자금보충약정을 제공하고 있습니다.

2) 보고기간 종료일 현재 당사가 건축사업과 관련 시행자의 프로젝트파이낸싱(이하 "PF")대출을 위하여 제공한 지급보증(대출한도의 채권최고액: 769,600백만원)의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

PF 유형
당분기말
전기말

건수
금액
건수
금액

ABCP
7건
592,000
7건
592,000

한편, 당분기말 현재 상기 PF 대출을 위하여 당사가 제공한 지급보증 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

채무자
채권자
대출(보증)금액
대출잔액
보증내역
지급보증기간
유형

오산랜드마크프로젝트㈜
에이블세마제일차㈜
110,000
110,000
지급보증
2018.04~2019.04
ABCP

오산랜드마크프로젝트㈜
엔에스세마제일차㈜
100,000
100,000
지급보증
2018.05~2019.05
ABCP

오산랜드마크프로젝트㈜
홀리워터제일차㈜
90,000
90,000
지급보증
2018.07~2019.07
ABCP

㈜디케이피엠/
 ㈜디케이도시개발
에이블검단제일차㈜
80,000
80,000
지급보증
2018.07~2019.07
ABCP

㈜디케이피엠/
 ㈜디케이도시개발
와이케이검단제일차㈜
80,000
80,000
지급보증
2018.08~2019.08
ABCP

시티원㈜
엔에스헤이리㈜
75,000
75,000
지급보증
2018.09~2019.09
ABCP

㈜디케이피엠
와이케이에스제이제일차㈜
57,000
57,000
지급보증
2018.09~2019.09
ABCP

3) 당사는 당분기말 현재 재개발 재건축조합 사업비대출과 관련하여 금융기관과의 업무협약에 따라 총 27건 662,105백만원(전기말 총 30건 580,214백만원)의 지급보증을 제공(대출잔액의 채권최고액: 848,760백만원)하고 있으며, 또한, 수분양자들의 중도금 대출 관련하여 704,410백만원(전기말 1,399,410백만원)의 지급보증을 제공 (대출한도의 채권최고액: 829,900백만원)하고 있습니다.

4) 당사는 당분기말 현재 시행자의 PF 대출 및 재개발 재건축조합 사업비대출 등을 위해 제공한 지급보증 등에 대해 해당사업별 발생가능한 손실을 신뢰성 있게 추정하여 14,916백만원(전기말 15,288백만원)의 금융보증부채를 설정하고 있습니다.

5)
당분기말 현재 당사는 시행자의 사업비대출(총 26건, 시행자 대출잔액 1,997,000백만원)과 관련하여 금융기관에 책임준공(미이행시 손해배상)을 확약하였으며,추가적으로 일부 사업장에 대하여 재개발 재건축사업 등과 관련한 사업약정에 따라 주택도시보증공사에 책임준공 확약을 제공하고 있습니다.

6) 특수관계자를 위하여 제공하고 있는 해외 공사이행보증 및 지급보증의 내역은 주석 "35. 특수관계자의 주요거래 (7)"의 기재내용을 참고하시기 바랍니다.

(3) 제공받은 지급보증

1) 보고기간 종료일 현재 당사가 타인으로부터 제공받은 국내공사 관련 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

제공자
보증금액
보증내용

당분기말
전기말

STX건설㈜ 외
32,979
13,728
하자보증 외

건설공제조합
395,800
450,756
공사계약보증

건설공제조합
802,882
661,137
선급금보증

건설공제조합
2,505,256
2,974,249
하자보증 외

주택도시보증공사
2,936,644
3,051,724
분양보증

주택도시보증공사
1,577,878
1,586,801
하자보증 외

SGI서울보증
768,730
783,841
공사이행보증 외

KEB하나은행
4,551
4,472
계약이행보증

합 계
9,024,720
9,526,708

2) 보고기간 종료일 현재 당사가 타인으로부터 제공받은 해외공사관련 지급보증 내역은 다음과 같습니다.

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

제공자
통화
보증금액
원화환산
국가
보증내용

한국수출입은행
USD
285,788
325,170
사우디아라비아 외
계약이행보증 외

한국수출입은행
EUR
6,004
7,670
이란
계약이행보증

한국수출입은행
KWD
55,715
208,515
쿠웨이트
계약이행보증 외

한국수출입은행
VND
134,030,332
6,567
베트남
계약이행보증

한국수출입은행
DZD
752,694
7,173
알제리
계약이행보증 외

한국수출입은행
IDR
38,076,320
3,042
인도네시아
계약이행보증 외

한국수출입은행
KRW
5,958
5,958
인도네시아
계약이행보증 외

한국무역보험공사
BND
66,892
56,108
브루나이
계약이행보증 외

하나은행
LYD
3,042
2,490
리비아
계약이행보증 외

우리은행
USD
19,491
22,177
인도네시아 외
계약이행보증 외

우리은행
EUR
1,176
1,502
인도네시아
계약이행보증 외

우리은행
KRW
45,491
45,491
이란 외
유보금환급보증 외

우리은행
BND
10,000
8,388
브루나이
기타이행보증

우리은행
IDR
183,265,516
14,643
인도네시아
계약이행보증 외

우리은행
SGD
500
419
싱가포르
계약이행보증

Arab은행 싱가폴
USD
206,618
235,090
사우디아라비아 외
계약이행보증 외

NBK
KWD
5,628
21,063
쿠웨이트
기타이행보증 외

Mashreq
AED
50
15
U.A.E.
기타이행보증

Zurich
SGD
15,038
12,614
싱가포르
계약이행보증

Riyad Bank
USD
70,557
80,280
사우디아라비아
계약이행보증 외

LBBW
USD
30,000
34,134
사우디아라비아
기타이행보증

UOB 싱가폴
USD
200
228
태국
기타이행보증

Gazprombank
EUR
9,700
12,391
러시아
계약이행보증

27. 우발채무 및 약정사항

(1) 견질어음 및 수표

당분기말 현재 당사의 차입금 및 지급보증 등과 관련하여 어음 9매(액면금액 92,220백만원), 수표 28매(백지 22매, 액면금액 15,868백만원)가 관련 법인 등에 견질로 제공되어 있습니다.

(2) 계류 중인 소송현황

당분기말 현재 당사를 피고로 하는 손해배상 청구소송 등 128건의 소송(소송가액 : 747,573백만원) 및 당사를 원고로 하는 준공정산금 및 지연손해금 청구 소송 등 57건의 소송(소송가액 : 238,796백만원)이 계류 중에 있으나 이러한 소송의 결과가 당사의 재무제표에 미칠 영향은 현재로서는 합리적으로 예측할 수 없습니다. 다만, 피고로 계류중인 소송 중 1심 또는 2심에서 패소한 경우에는 최근 판결내용에 따라 충당부채를 설정하고 있습니다(주석 22참조).

(3) 특수관계자에 대한 자금대여 약정

1) 당사는 이사회 결의에 의거 당사의 관계기업인 고려개발㈜의 의정부 경전철 사업해지에 따른 유동성 확보를 목적으로 50,000백만원을 한도로 하여 자산담보부대여를 실행할 것을 결의하였습니다.

구 분
내 역

(1) 거래상대방
고려개발㈜

(2) 거래조건

① 대여금의 명칭
자산담보부대여(제3차)

② 계약기간
2017.01.18 ~ 2019.12.31(36개월)

③ 금리
연 3.00%

④ 상환방법
만기일시상환 및 수시상환

(3) 거래금액
50,000백만원(한도)

(4) 이사회결의일
2016.12.22

(5) 기타
- 상기 거래금액은 총 대여한도임.
 - 상기 자금대여와 관련하여 고려개발㈜가 보유하고 있 는 부동산 및 SOC 지분증권 등을 담보로 제공받고 있음.

보고기간 종료일 현재 당사의 고려개발㈜에 대한 상기 대여금 잔액은 37,700백만원입니다.

한편, 고려개발㈜는 기업개선 및 경영정상화를 위하여 채권금융기관 공동관리를 요청하였고(2011년 11월 30일), 채권금융기관은 2011년 12월 12일자로 관리절차 개시를 결정하였으며, 2012년 3월 16일부로 고려개발㈜와 채권금융기관협의회는 경영정상화 계획의 이행약정을 체결하였습니다. 그리고 경영정상화 계획의 약정 이행기간은 2017년 12월 31일에서 2019년 12월 31일로 연장되었습니다.

2) 당사는 이사회 및 이사회 내 위원회 결의에 의거 해외 현지법인인 Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.의 자금 부족을 해소하기 위하여 동사와 총 USD 265Mil의 대여약정(Loan Agreement)을 체결하였으며, 그 주요 내용은 아래와 같습니다.

구 분
내 역

(1) 거래상대방

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.

(2) 대여금액

USD 245Mil

(3) 대여기간 및 금리

- USD 25 Mil : 2017.06.22 ~ 2019.06.22, 연 6.5%
 - USD 60 Mil : 2018.01.29 ~ 2020.01.29, 연 4.6%
 - USD 60 Mil : 2018.03.28 ~ 2020.03.28, 연 4.6%
 - USD 40 Mil : 2018.09.06 ~ 2020.09.06, 연 4.6%
 - USD 30 Mil : 2018.11.08 ~ 2020.11.08, 연 4.6%
 - USD 30 Mil : 2018.12.10 ~ 2020.12.10, 연 4.6%

(4) 이사회 및 이사회 내 
 위원회 결의일
- USD 45 Mil : 2017.06.08
 - USD 60 Mil : 2018.01.25
 - USD 60 Mil : 2018.03.22
 - USD 40 Mil : 2018.08.13
 - USD 30 Mil : 2018.11.01
 - USD 30 Mil : 2018.11.01

(5) 원리금 수령
원리금 일시 상환

상기 해외 현지법인 대여와 관련한 당분기말 현재 대여금 잔액은 278,761백만원입니다.

3) 당사는 이사회 내 위원회 결의에 의거 해외 현지법인인 Daelim USA, Inc.의 자금 부족을 해소하기 위하여 동사와 총 USD 25.5Mil의 대여약정(Loan Agreement)을 체결하였으며, 그 주요 내용은 아래와 같습니다.

구 분
내 역

(1) 거래상대방
Daelim USA, Inc.

(2) 대여금액
- USD 25.5Mil

(3) 대여기간 및 금리
- USD 25.5Mil : 2019.02.15 ~ 2021.02.15, 연 4.6%

(4) 이사회 내 위원회 결의일
- 2019.02.13

(5) 원리금 수령
원리금 일시 상환

상기 해외 현지법인 대여와 관련한 당분기말 현재 대여금 잔액은 29,014백만원입니다.

4) 당사는 이사회 내 위원회 결의에 의거 해외 현지법인인 Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.의 자금 부족을 해소하기 위하여 동사와 총 USD 5Mil의 대여약정(Loan Agreement)을 체결하였으며, 그 주요 내용은 아래와 같습니다.

구 분
내 역

(1) 거래상대방
Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.

(2) 대여금액
- USD 5Mil

(3) 대여기간 및 금리
- USD 5Mil : 2018.08.24 ~ 2020.08.24, 연 4.6%

(4) 이사회 내 위원회 결의일
- 2018.08.13

(5) 원리금 수령
원리금 일시 상환

상기 해외 현지법인 대여와 관련한 당분기말 현재 대여금 잔액은 5,689백만원입니 다.

5) 당사는 이사회 결의에 의거 당사의 종속기업인 대림에너지㈜의 신규 프로젝트 투자집행을 위하여 동사와 40,000백만원의 대여약정을 체결하였으며, 그 주요 내용은 아래와 같습니다.

구 분
내 역

(1) 거래상대방
대림에너지㈜

(2) 대여금액
40,000백만원

(3) 대여기간 및 대여금리
2019.03.22 ~ 2019.12.22, 연 3.2%

(4) 이사회 결의일
2019.03.21

(5) 원리금 수령
만기일시상환 및 수시상환

상기 법인 대여와 관련한 당분기말 현재 대여금 잔액은 40,000백만원입니다.

(4) 금융기관 약정사항

당분기말 현재 당사의 국내외 금융기관과의 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구 분
금융기관
한 도
사용금액

당좌차월(주1)
우리은행 외
KRW
16,000
KRW
-

일반대출
NH농협은행 외
KRW
540,000
KRW
295,000

기타어음할인
우리은행 외
KRW
250,000
KRW
-

B2B어음할인
우리은행 외
KRW
245,000
KRW
24,492

환어음매입
KEB하나은행
KRW
1,746
KRW
1,746

시설대출
한국산업은행
KRW
16,000
KRW
16,000

제작금융
한국수출입은행
KRW
7,000
KRW
-

외화상생협력대출
한국수출입은행
USD
13,000
USD
-

외화일반대출
Arab Bank
USD
40,000
USD
40,000

L/C (SIGHT, USANCE)
우리은행 외
USD
196,226
USD
17,055

외화보증
우리은행 외
USD
2,183,134
USD
886,791

NBK
KWD
5,628
KWD
5,628

원화보증
SGI서울보증 외
KRW
820,179
KRW
820,179

(주1) 당좌차월은 우리은행 100억원, 신한은행 60억원으로 구성되어 있으며, 우리은행 당좌차월 100억원은 우리은행 포괄여신한도에 포함되어 있습니다.

당분기말 현재 당사는 위 금융기관 중 우리은행과 2,548억원 및 USD 127,615천(일괄여신 4,000억원)의 포괄여신한도 약정을 맺고 있습니다.

(5) 파생상품

1) 통화선도 계약

당사는 외화거래에 대한 환율변동위험을 회피하기 위하여 한국스탠다드차타드은행 등과 총 60건의 통화선도계약을 체결하고 있는 바, 보고기간 종료일 현재 그 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구 분
매입통화
매입금액
매도통화
매도금액
계약환율
계약건수

매매목적
KRW
94,981
USD
85,626
1,109.26
19

매매목적
EUR
17,097
USD
20,064
1.1736
19

매매목적
JPY
616,278
USD
5,758
107.03
19

매매목적
CNY
82,411
USD
11,970
6.8848
1

매매목적
KRW
14,084
KWD
3,855
3,653.40
1

매매목적
USD
12,243
KWD
3,723
0.30413
1

(전기말)

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구 분
매입통화
매입금액
매도통화
매도금액
계약환율
계약건수

매매목적
KRW
107,484
USD
95,652
1,123.70
1

매매목적
EUR
18,081
USD
20,650
1.1421
1

매매목적
JPY
651,744
USD
5,760
113.15
1

매매목적
CNY
124,011
USD
18,032
6.8774
2

매매목적
KRW
14,243
KWD
3,855
3,694.70
1

매매목적
USD
12,298
KWD
3,723
0.30277
2

2) 당사는 외화거래에 대한 환율변동위험 및 이자율변동위험을 회피하기 위한 목적으로 1건의 통화스왑계약을 체결하고 있는 바, 보고기간 종료일 현재 그 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구분
계약실행일
계약종료일
외화금액
계약금액
수취이자율
지급이자율

매매목적
2017.04.19
2019.04.18
USD 40,000
45,592
LIBOR(6M) + 2.00%
3.10%

(전기말)

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구분
계약실행일
계약종료일
외화금액
계약금액
수취이자율
지급이자율

매매목적
2017.04.19
2019.04.18
USD 40,000
45,592
LIBOR(6M) + 2.00%
3.10%

3) 당사는 원화차입에 대한 이자율변동위험을 회피하기 위한 목적으로 1건의 이자율스왑계약을 체결하고 있는 바, 보고기간 종료일 현재 그 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(원화단위: 백만원)

구분
계약실행일
계약종료일
대상 원금
수취이자율
지급이자율

매매목적
2017.08.07
2020.08.03
25,000
CD(91일) + 1.81%
3.56%

(전기말)

(원화단위: 백만원)

구분
계약실행일
계약종료일
대상 원금
수취이자율
지급이자율

매매목적
2017.08.07
2020.08.03
25,000
CD(91일) + 1.81%
3.56%

4) 보고기간 종료일 현재 파생상품별 평가내역은 다음과 같습니다.

(당분기말)

(단위: 백만원)

구 분
매매목적

평가이익
평가손실
자산
부채

통화선도
246
2,107
271
2,107

통화스왑
1,292
-
206
-

이자율스왑
-
29
3
-

합 계
1,538
2,136
480
2,107

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
매매목적

평가이익
평가손실
자산
부채

통화선도
951
36
951
36

통화스왑
1,724
-
-
1,087

이자율스왑
-
154
31
-

합 계
2,675
190
982
1,123

(6) 기타약정사항

당분기말 현재 당사의 주요 기타약정사항은 다음과 같습니다.

1) 당사는 e편한세상 오산세마 주택사업과 관련하여 재무적 투자자를 위한 풋옵션(주식액면금액: 총 26.5억원)을 제공하고 있습니다.

2) 당사는 호주 Millmerran Power Partners의 지분 및 후순위채권 인수를 위하여 설립한 밀머란에스피씨㈜ 지분을 대림에너지㈜에 양도하면서 주주간에 체결한 주주협약 변경합의에 따라 밀머란에스피씨㈜의 재무출자자에게 제공한 풋옵션을 대림에너지㈜와 중첩적으로 제공하고 있습니다.

3) 당사는 청진이삼프로젝트㈜의 투자자인 디오네랜드마크(유), 디아스랜드마크㈜ 및 DB금융투자㈜와 청진이삼프로젝트㈜ 주식매매 등에 따라 지급되는 각각의 금원을 상호이전하고 정산일(2021년 3월 23일)에 해당 주식의 공정가액과 청산가격의 차이를 정산하여 정산금액이 (＋)인 경우에는 투자자가 당사에게, 정산금액이 (－)인 경우에는 당사가 투자자에게 지급하는 차액정산계약을 체결하였습니다. 또한, 당사는 청진이삼프로젝트㈜가 보유하고 있는 부동산인 'D-tower'에 대하여 2015년 3월 16일부터 10년간 책임임대차 계약을 체결하고 있습니다.

4) 당사는 e편한세상 거제 고현항 주택사업과 관련하여 거제빅아일랜드에프브이㈜로부터 고현항 항만재개발사업으로 조성되는 용지를 매입하는 약정을 체결하였습니다. (1단계 : 2018.10.25 922억원 매입 완료, 2단계 : 대상용지 준공 이후 1,020억원 매입 예정)

5) 당사가 발행한 무보증 공모사채(당분기말 현재 8,930억원)의 사채관리계약서는 재무비율 등의 유지, 담보권 설정 등의 제한, 자산처분 제한, 지배구조변경 제한 등 조항을 포함합니다. 상기 조항을 위반하는 경우, 기한 이익의 상실 가능성이 있습니다.

6) 당사는 당기말 현재 서울터널㈜, 수도권서부고속도로㈜, 덕송내각고속화도로㈜, 상주영천고속도로㈜ 등 SOC 사업법인의 보유주식을 재무적출자자에게 매도할 수 있는 매도청구권(풋옵션) 약정을 보유하고 있습니다.

28. 수익

당분기 및 전분기 중 영업손익으로 분류되는 수익의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

진행기준
인도기준
진행기준
인도기준

건설계약수익

1,446,725

41,319

2,139,128

20,994

공사매출

1,362,585

-

2,026,977

-

분양수입

84,140

41,319

112,151

20,994

재화의 판매로 인한 수익

-

272,161

-

291,075

용역의 제공으로 인한 수익

22,942

-

15,535

-

기타수익

-

19,164

-

19,252

합 계

1,469,667

332,644

2,154,663

331,321

29. 비용의 성격별 분류

당분기 및 전분기 중 발생한 비용을 성격별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

재료비
527,065
800,008

재고자산의 변동
(1,559)
7,217

외주비
688,780
1,028,279

급여
149,192
159,572

퇴직급여
22,835
15,840

복리후생비
15,269
16,602

감가상각비
22,175
13,112

무형자산상각비
1,039
974

제수수료
75,738
97,304

세금과공과
21,782
28,763

기타
111,521
136,197

합 계
1,633,837
2,303,868

30. 판매비및관리비

당분기 및 전분기 중 판매비및관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

판매비:

광고선전비
1,317
1,167

대손상각비
22,571
7,110

운반비
5,399
6,972

제수수료
16,725
18,878

하자보수비
2,752
2,991

소 계
48,764
37,118

관리비:

급여
48,228
57,043

복리후생비
5,353
5,360

보험료
(1,761)
2,812

지대집세
5,723
9,090

기타
28,780
22,933

소 계
86,323
97,238

합 계
135,087
134,356

31. 기타수익 및 기타비용

(1) 당분기 및 전분기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

종속기업,관계기업 및 공동기업 배당금수익
97,410
170,453

기타배당금수익
481
1,107

임대료수익
336
66

외환차익
1,094
3,027

외화환산이익
8,088
6,302

공정가치측정금융자산 처분이익
-
2,613

공정가치측정금융자산 평가이익
8
-

유형자산처분이익
192
744

무형자산처분이익
-
171

파생상품거래이익
559
810

파생상품평가이익
246
1,736

기타충당부채환입
2,959
-

금융보증부채환입
620
-

기타
8,334
2,434

합 계
120,327
189,463

(2)
당분기 및 전분기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

기부금
87
1,675

기타의대손상각비
7,776
(6,520)

외환차손
1,448
2,148

외화환산손실
7,762
8,068

공정가치측정금융자산 평가손실
1,492
-

유형자산처분손실
-
50

무형자산처분손실
-
193

파생상품거래손실
1,527
292

파생상품평가손실
2,107
323

기타충당부채전입
332
1,223

금융보증부채전입
71
1,119

기타
354
1,175

합 계
22,956
9,746

32. 금융수익 및 금융비용

(1) 당분기 및 전분기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

이자수익-유효이자율법에 따른 이자수익

상각후원가측정금융자산
14,874
12,896

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
142
41

소 계
15,016
12,937

외환차익
1,707
7,279

외화환산이익
6,037
2,089

파생상품거래이익
7
72

파생상품평가이익
1,292
-

합 계
24,059
22,377

(2) 당분기 및 전분기 중 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

이자비용:

일반차입금
5,057
8,369

사채
9,264
9,926

선수금
588
1,221

금융리스부채
1,945
-

소 계
16,854
19,516

차감: 적격자산의 원가에 포함된 금액(주1)
(845)
(650)

차감계
16,009
18,866

외환차손
347
7,084

외화환산손실
1,005
2,041

파생상품거래손실
-
6

파생상품평가손실
28
1,100

합 계
17,389
29,097

(주1) 당사는 당분기 및 전분기 중 차입금에서 발생한 차입원가 중 각각 845백만원 및 650백만원을 자본화하여 재고자산 및 건설중인자산의 
 취득원가에 포함하였으며, 당분기 및 전분기에 적용된 자본화이자율은 각각 3.28% 및 3.13%입니다.

33. 법인세비용

(1) 당분기 및 전분기의 법인세비용의 주요 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

법인세부담액(법인세추납액ㆍ환급액 포함)
74,868
53,615

±일시적차이로 인한 이연법인세 변동액(주1)
(7,894)
(54,754)

±자본에 직접 반영된 법인세비용(주2)
1,174
80,253

법인세비용
68,148
79,114

(주1) 일시적차이로 인한 기말 순이연법인세자산
533,685
560,705

일시적차이로 인한 기초 순이연법인세자산
525,791
505,951

일시적차이로 인한 이연법인세 변동액
7,894
54,754

(주2) 보고기간 종료일 현재 자본에 직접 가감되는 항목과 관련된 법인세의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

세전금액
법인세효과
세후금액
세전금액
법인세효과
세후금액

기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익
(12,208)
3,233
(8,976)
(12,293)
3,255
(9,038)

기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익
250
(66)
183
65
(17)
48

회계정책 변경효과
(280,018)
74,149
(205,869)
(275,317)
72,904
(202,413)

확정급여제도 재측정요소
(96,343)
20,553
(75,790)
(96,343)
20,553
(75,790)

합 계
(388,319)
97,869
(290,452)
(383,888)
96,695
(287,193)

(2) 당분기 및 전분기의 회계이익과 법인세비용의 관계는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

법인세비용차감전순이익
272,513
355,114

적용세율에 따른 법인세
72,351
95,066

조정사항:

비과세수익 등
(7,762)
(14,035)

비공제비용 등
900
566

법인세 추납액 등
(28)
(3,372)

미환류소득에 대한 법인세
1,915
1,680

이연법인세 미설정
464
163

기타(세율차이 등)
308
(954)

법인세비용
68,148
79,114

유효세율(법인세비용/법인세비용차감전순이익)
25.01%
22.28%

34. 주당순이익

당분기 및 전분기의 당사의 주당순이익의 산출내역은 다음과 같습니다.

(1) 보통주 분기기본주당순이익

(단위: 원)

구 분
당분기
전분기

분기순이익
204,365,298,885
275,999,932,767

우선주배당금
(1,662,500,000)
(997,500,000)

우선주 귀속잔여이익
(18,499,187,455)
(26,216,301,671)

보통주 분기순이익
184,203,611,430
248,786,131,096

가중평균유통보통주식수
34,800,000주
34,800,000주

보통주 기본주당순이익
5,293
7,149

(2) 우선주 분기기본주당순이익

(단위: 원)

구 분
당분기
전분기

우선주 배당금 및 우선주 귀속 잔여이익
20,161,687,455
27,213,801,671

가중평균유통우선주식수
3,800,000주
3,800,000주

우선주 기본주당순이익
5,306
7,162

(3) 당사는 희석화 증권을 보유하고 있지 아니하므로, 희석주당순이익은 기본주당순이익과 일치합니다.

35. 특수관계자 등과의 주요 거래

(1) 당분기말 현재 당사의 특수관계자 등의 현황은 다음과 같습니다.

특수관계자유형
특수관계자 명칭

당사에 유의적인
영향력을 행사하는 회사
㈜대림코퍼레이션

종속기업(주1)
㈜삼호, 대림자동차공업㈜, 대림오토바이㈜, 대림씨엔에스㈜, 글래드호텔앤리조트㈜, 에이플러스디㈜, 송도파워㈜, 
대림에너지㈜, 포승그린파워㈜, 청진이삼프로젝트㈜, 청진이삼자산관리㈜, 
㈜대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사, ㈜대림제6호부산우암동기업형임대위탁관리부동산투자회사, Daelim Saudi Arabia Co., Ltd., PT. Daelim Utama Construction, 달림(남경) 건설관리 유한공사, Daelim Hungary LLC., 
DAELIM USA, INC., DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S., DAELIM CHEMICAL USA, INC., DAELIM CHEMICAL USA LLC., 
DE Energia SpA, GR Chanquihue SPA, Daelim RUS LLC., DE NILES LLC..

관계기업
고려개발㈜, 포천파워㈜, 험프리에스엘큐원㈜, 제주항공우주호텔㈜, ㈜위례뉴스테이기업형임대개발전문위탁관리부동산, 과천지산옥타피에프브이㈜, Daelim Philippines, Inc., Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.

공동기업
여천NCC㈜, 폴리미래㈜, DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD., OMZ-Daelim LLC.

기타
밀머란에스피씨㈜, Daelim Dar Co.,Ltd., 이편세(상해)무역유한공사, Daelim Vietnam Ltd., 
Millmerran Investment Company V, Pte. Ltd., Millmerran Investment Company VI, Pte. Ltd.,
Millmerran Power Partners, Millmerran Energy Financial Service Australia Pty Ltd., Daehan Wind Power Company PSC, 
Daelim EMA Management Limited, EMA Power Investment Limited, 
CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION,
InfraCo Asia Keenjhar Wind Pte. Ltd., InfraCo Asia Indus Wind Pte. Ltd.

대규모기업집단계열회사 (주2)
에코술이홀㈜, 김해동서터널㈜, ㈜켐텍, 덕송내각고속화도로㈜, 하이웨이솔라㈜, 대림에이엠씨㈜

(주1) 당분기말 특수관계자의 변동 내역은 다음과 같습니다.

구분
특수관계자유형
특수관계자 명칭
변동 사유

편입
종속기업
Daelim RUS LLC.
당사는 2019년 1월 러시아 플랜트사업 수행을 위하여 Daelim RUS LLC.를 설립하였습니다.

DE NILES, LLC.
당사의 종속회사인 대림에너지㈜는 2019년 2월 미국 에너지사업 수행을 위하여 DE NILES, LLC.를 설립하였습니다.

(주2) 동 회사 등은 한국채택국제회계기준 제1024호 문단 9에서 정의하는 특수관계자에는 해당하지 않으나, 공정거래위원회가 지정한 대규모기업집 단계열회사는 한국채택국제회계기준 제1024호 문단 10에서 규정하는 실질관계에 따른 특수관계자라는 증권선물위원회의 의결사항에 따라 특수 관계자로 분류되는 회사 등 입니다.

(2) 당분기 및 전기 중 특수관계자 등과의 주요 영업상의 거래내용은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

특수관계자 유형
특수관계자 명칭
매출 등(주1)
매입 등(주1)

당분기
전분기
당분기
전분기

당사에 유의적인
영향력을 행사하는 회사
㈜대림코퍼레이션
199,296
211,879
49,425
85,299

종속기업
㈜삼호
17,415
8,559
19,058
6,456

대림자동차공업㈜
-
-
2
2

대림씨엔에스㈜
-
1
15,379
17,650

글래드호텔앤리조트㈜
510
529
442
463

에이플러스디㈜ (주3)
-
-
417
-

송도파워㈜
1
1
-
-

대림에너지㈜
267
-
-
350

포승그린파워㈜ (주2)
20
5,871
-
872

청진이삼프로젝트㈜
-
-
11,226
11,036

청진이삼자산관리㈜
-
1
-
-

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
3,455
5,588
-
127

달림(남경) 건설관리 유한공사
4
111
-
-

DAELIM USA, INC.
333
315
-
-

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
1,118
1,075
-
-

Daelim Chemical USA LLC.
1,820
-
-
-

관계기업
고려개발㈜
12,796
15,322
17,873
14,105

험프리에스엘큐원㈜
25
25
-
-

제주항공우주호텔㈜
2
4
-
-

㈜위례뉴스테이기업형임대개발전문위탁관리부동산
-
54
-
1

Daelim Philippines, Inc.
2,712
3,074
3
-

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
238
243
-
4

공동기업
여천NCC㈜ (주2)
96,148
44,805
161,498
170,345

폴리미래㈜
15,083
13,494
10,923
9,902

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD. (주2)
15,882
44,930
153
696

OMZ-Daelim LLC. (주2)
1,298
1,153
124
-

대규모기업집단계열회사
에이플러스디㈜ (주3)
-
32
-
29

㈜켐텍
-
22
-
2,655

덕송내각고속화도로㈜
642
633
-
-

대림에이엠씨㈜
18
18
-
-

(주1) 매출 및 매입 금액에는 공동도급 안분금액이 포함되어 있습니다.

(주2) 진행률 적용으로 인하여 당분기 (-)43,704백만원과 전분기 1,272백만원의 진행매출이 제외되어 있습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

포승그린파워㈜
4,002
1,842

여천NCC㈜
(42,771)
(5,866)

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD.
(5,611)
2,878

OMZ-Daelim LLC.
676
2,418

합 계
(43,704)
1,272

(주3) 에이플러스디㈜는 2018년 3분기에 대규모기업집단계열회사에서 종속기업으로 재분류 되었으며, 2018년 2분기까지 거래금액은 대규모기업집
 단계열회사와의 거래내역으로 기재하였습니다.

(3) 보고기간 종료일 현재 특수관계자 등에 대한 중요한 채권ㆍ채무의 내용은 다음과같습니다.

(단위: 백만원)

특수관계자 유형
특수관계자 명칭
채권(주1)
채무(주1)

당분기말
전기말
당분기말
전기말

당사에 유의적인
영향력을 행사하는 회사
㈜대림코퍼레이션
120,250
103,054
18,825
17,583

종속기업
㈜삼호
11,778
13,353
11,391
8,836

대림자동차공업㈜
-
12
1
1

대림오토바이㈜
-
6
-
-

대림씨엔에스㈜
-
22
6,486
8,025

글래드호텔앤리조트㈜
565
845
308
206

에이플러스디㈜
-
-
81
-

송도파워㈜
-
2
-
-

대림에너지㈜
40,026
46
-
-

포승그린파워㈜ (주2)
1,073
10,747
-
-

청진이삼프로젝트㈜
-
8,892
-
4,974

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
451,392
440,214
5,426
5,332

달림(남경) 건설관리 유한공사
1
-
1
1

Daelim Hungary LLC.
95
95
3
3

DAELIM USA, INC.
29,161
29,545
-
-

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
3,556
2,781
-
-

Daelim Chemical USA LLC.
781
1,435
-
-

관계기업
고려개발㈜
51,962
52,012
12,266
13,192

포천파워㈜
-
-
-
41

험프리에스엘큐원㈜
28
28
-
-

제주항공우주호텔㈜
331
329
-
-

Daelim Philippines, Inc.
36,154
31,690
2,602
2,342

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
16,536
15,564
1,376
1,296

공동기업
여천NCC㈜ (주2)
32,562
17,757
140,388
120,126

폴리미래㈜
10,457
14,960
5,958
5,786

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD. (주2)
13,661
12,246
247
277

OMZ-Daelim LLC. (주2)
7
6,140
89
77

기타 특수관계자
CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE 
CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION
-
-
308
325

대규모기업집단계열회사
김해동서터널㈜
-
-
693
693

㈜켐텍
-
1
-
-

덕송내각고속화도로㈜
235
237
-
-

대림에이엠씨㈜
-
-
42
42

(주1) 해당 금액은 대여금과 차입금이 포함된 금액입니다.

(
주2) 진행률 적용으로 인하여 당기말 4,295백만원(전기말 9,946백만원)의 계약자산금액과 당기말 54,914백만원(전기말 16,861백만원)의 계약부채 금액이 제외되어 있습니다.

(단위: 백만원)

구 분
계약자산
계약부채

당분기말
전기말
당분기말
전기말

포승그린파워㈜
-
-
4,147
8,149

여천NCC㈜
-
40
47,469
4,738

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD.
4,295
9,906
-

OMZ-Daelim LLC.
-
-
3,298
3,974

합 계
4,295
9,946
54,914
16,861

한편, 상기 특수관계자 등의 채권과 관련된 손실충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

특수관계자 유형
특수관계자 명칭
구 분
기 초
손상차손
기 타
기 말

종속기업
Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
매출채권
114,443
2,084
-
116,527

대여금
273,935
4,826
-
278,761

미수금
46,650
3,996
-
50,646

DAELIM USA, INC.
대여금
28,512
502
-
29,014

미수금
1,026
(879)
-
147

관계기업
제주항공우주호텔㈜
미수수익
8
2
-
10

Daelim Philippines, Inc.
매출채권
30,330
3,222
-
33,552

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
매출채권
8,999
358
-
9,357

대여금
5,591
98
-
5,689

미수금
79
57
-
136

(전 기)

(단위: 백만원)

특수관계자 유형
특수관계자 명칭
구 분
기 초
손상차손
기 타
기 말

종속기업
Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
매출채권
108,109
6,334
-
114,443

대여금
294,635
(20,700)
-
273,935

미수금
61,303
(14,653)
-
46,650

DAELIM USA, INC.
대여금
23,571
4,941
-
28,512

미수금
839
187
-
1,026

관계기업
제주항공우주호텔㈜
미수수익
80
(72)
-
8

Daelim Philippines, Inc.
매출채권
20,693
10,528
(891)
30,330

대여금
37,499
-
(37,499)
-

미수금
189
-
(189)
-

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
매출채권
8,244
755
-
8,999

대여금
-
5,591
-
5,591

미수금
-
79
-
79

(4) 당분기 및 전기 중 특수관계자 등과의 주요 대여거래 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 백만원)

특수관계자 유형
특수관계자 명칭
기 초
대 여
상 환
기 타(주1)
기 말

종속기업
Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
273,935
-
-
4,826
278,761

Daelim USA Inc.
28,512
-
-
502
29,014

대림에너지㈜
-
40,000
-
-
40,000

관계기업
고려개발㈜
38,100
-
(400)
-
37,700

제주항공우주호텔㈜
200
-
-
-
200

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
5,590
-
-
99
5,689

(전 기)

(단위: 백만원)

특수관계자 유형
특수관계자 명칭
기 초
대 여
상 환
기 타(주1)
기 말

종속기업
Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
294,635
240,097
(267,850)
7,053
273,935

Daelim USA Inc.
23,571
3,792
-
1,149
28,512

관계기업
고려개발㈜
50,000
-
(11,900)
-
38,100

제주항공우주호텔㈜
400
-
(200)
-
200

Daelim Philippines, Inc.
37,499
-
-
(37,499)
-

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
-
5,604
-
(14)
5,590

(주1) 해당 금액은 외화환산으로 인한 변동액입니다.

(5) 당분기 중 특수관계자 등과의 계약에서 발생하는 금융리스부채 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

회사명

기초
상환
이자비용
기말

청진이삼프로젝트㈜
242,481
(10,815)
1,817
233,483

(6) 당분기 및 전분기 중 특수관계자 등과의 주요 지분거래 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
특수관계자 유형
특수관계자 명칭
거래내역
당분기
전분기

출자
종속기업
대림에너지㈜
유상증자
42,000
-

Daelim RUS LLC.
신규설립으로 인한 현금출자
257
-

DAELIM CHEMICAL USA, INC.
신규설립으로 인한 현금출자 및 유상증자
9,989
7,919

회수
대림산업㈜
㈜생보우투신영임대주택제2호
청산완료
-
44,000

(7) 당분기 및 전분기 중 주요 경영진 전체에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

단기급여
8,552
10,142

퇴직급여
989
1,366

합 계
9,541
11,508

(주1) 주요 경영진은 당사가 금융감독원에 공시하는 사업보고서의 "임원의 현황"에 기재되어 있는 경영진을 의미합니다.

(8) 보고기간 종료일 현재 특수관계자 등을 위하여 제공하고 있는 공사이행보증 및 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 미화 천달러)

제공받은 회사
보증금액
현장명
보증기간

당분기말
전기말

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
554,714
612,841
사우디 Ma'aden Ammonia 등
2010.08.26 ~ Obligation종료시

Daelim Philippines, Inc.
90,307
103,578
필리핀 Pagbilao 420MW CFPP 등
2009.12.21 ~ Obligation종료시

Daelim Malaysia Sdn. Bhd.
25,088
17,733
말레이시아 Fast Track Project 3A
2013.07.26 ~ Obligation종료시

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE.
324,552
337,668
싱가포르 Tuas Terminal Phase 1
2015.02.26 ~ Obligation종료시

OMZ-DAELIM LLC.
7,932
13,240
러시아 Vysotsk LNG 프로젝트 등
2016.04.04 ~ Obligation종료시

CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION
4,783
5,029
터키 Canakkale 교량
2017.03.09 ~ Obligation종료시

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S. (주1)
895,252
980,714
터키 Canakkale 교량
2017.08.19 ~ Obligation종료시

Daehan Wind Power Company PSC
13,313
13,313
요르단 Tafila 풍력발전
2018.09.18 ~ Obligation종료시

(주1) 당사는 터키 Canakkale 교량 프로젝트 합작파트너 3개사에게 DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.의 계약적 의무에 대해 금액이 확정되지 않은 
 의무이행을 보증하는 포괄적 모회사보증을 제공하였습니다.

(9) 보고기간종료일 현재 특수관계자 등을 위하여 연결실체가 제공하는 있는 담보제공 내역은 다음과 같습니다. (주석26. (1) 담보제공 현황 2),3)에 포함)

(단위: 백만원)

대상 회사
담보제공자산
담보제공금액
제공 사유
담보권자

당분기말
전기말

고려개발㈜
주식
111,914
111,914
경영정상화계획 이행약정 체결에 따른 주식처분위임장 제공
NH농협은행 외

포천파워㈜
주식
20,532
20,532
타인자본 조달 금융약정 체결
한국산업은행 외

험프리에스엘큐원㈜
주식
764
764
타인자본 조달 금융약정 체결
우리은행 외

덕송내각고속화도로㈜
주식
-
-
타인자본 조달 금융약정 체결
기업은행 외

(10) 보고기간 종료일 현재 특수관계자 등을 위하여 연결실체가 제공하는 있는 자금보충의무 내역은 다음과 같습니다(주석 26.(2) 제공한 지급보증에 포함).

(단위: 백만원)

대상 회사
자금보충의무금액
관련 사업
제공 사유
금융기관

당분기말
전기말

포천파워㈜
5,940
5,940
포천LNG복합화력 발전사업
포천파워㈜의 타인자본 조달 금융 약정에 대한 대림에너지㈜와 중첩적 의무 부담
한국산업은행 외

험프리에스엘큐원㈜
15,129
15,129
평택 미군기지 BTL사업
타인자본 조달 금융약정 체결
우리은행 외

밀머란에스피씨㈜ (주1)
-
-
호주 Millmerran 화력발전
밀머란에스피씨㈜의 피투자회사 운영자금 부족에 대한 대림에너지㈜와 중첩적 추가출자 의무
-

덕송내각고속화도로㈜
16,508
18,000
덕송내각고속화도로 민자사업
타인자본 조달 금융약정 체결
기업은행 외

(주1) 밀머란에스피씨㈜의 피투자회사가 운영자금 부족 등으로 인하여 밀머란에스피씨㈜가 증자를 결정하는 경우 그 증자금액을 출자하기로 
 약정하였습니다.

3
6. 현금흐름표

(1) 당분기 및 전분기의 영업활동 현금흐름 중 조정의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

조정:

1. 법인세비용
74,207
68,148

2. 이자비용
12,097
16,009

3. 이자수익
(12,920)
(15,016)

4. 외화환산손실
17,777
8,767

5. 외화환산이익
(53,778)
(14,125)

6. 배당금수익
(184,675)
(97,891)

7. 감가상각비
24,768
23,150

8. 무형자산상각비
1,409
1,077

9 .퇴직급여
10,944
11,100

10. 대손상각비
11,255
22,571

11. 기타의대손상각비
25,970
7,776

12. 공정가치측정금융자산 평가손실
2,454
1,492

13. 공정가치측정금융자산 평가이익
-
(8)

14. 유형자산처분손실
34
-

15. 유형자산처분이익
(87)
(192)

16. 투자자산처분손실
10
-

17. 투자자산처분이익
(37)
-

18.리스자산처분이익
(130)
-

19. 파생상품평가손실
2,308
2,135

20. 파생상품평가이익
(10,560)
(1,539)

21. 재고자산평가손실(환입)
(1,062)
637

22. 하자보수충당부채전입(환입)
11,198
20,456

23. 기타충당부채전입(환입)
11,320
34,544

24. 금융보증부채전입(환입)
(782)
(548)

25. 잡손익
19
(8)

합 계
(58,261)
88,535

(

2)
당분기 및 전분기의 영업활동 현금흐름 중 순운전자본의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

순운전자본의 변동:

1.매출채권의 감소(증가)
83,601
(23,998)

2.계약자산의 증가
(64,213)
(52,959)

3.미수금의 감소(증가)
74,649
(9,809)

4.미수수익의 감소(증가)
719
(623)

5.선급금의 감소
4,324
25,327

6.선급비용의 증가
(49,101)
(61,257)

7.선급공사비의 증가
(5,663)
(38,740)

8.재고자산의 감소
32,357
16,598

9. 금융리스채권의 감소
2,450
1,387

10.장기매출채권의 감소(증가)
9,887
(9,748)

11.장기미수금의 감소
69
5,115

12.장기선급비용의 증가
(10)
(784)

13.장기선급공사비의 증가(감소)
(2,163)
1,921

14.보증금의 증가
(42,292)
(16,912)

15.파생상품자산의 감소
10,167
925

16.매입채무의 감소(증가)
(47,870)
4,070

17.미지급금의 증가
96,303
86,593

18.선수금의 증가
160,979
187,617

19.선수수익의 감소(증가)
(212)
18

20.계약부채의 감소
(145,880)
(63,995)

21.예수금의 감소(증가)
(807)
320

22.미지급비용의 감소
(12,432)
(23,246)

23.장기선수금의 감소
(648)
(641)

24.기타충당부채의 감소
(14,573)
(48,342)

25.장기미지급금의 증가
-
11

26.임대보증금의 증가
-
293

27.퇴직금여충당부채 감소
(8,337)
(8,157)

28.사외적립자산의 감소
7,574
5,218

29.하자보수충당부채의 감소
(44,166)
(32,127)

30.파생상품부채의 감소
(2,906)
(36)

31.해외사업환산손익의 증가
34,259
33,596

합 계
76,065
(22,365)

(3)
당
분기 및 전분기의 요약분기현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금 투자활동거래와 비현금 재무활동거래는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전분기

건설중인자산의 본계정대체
19,680
8,768

장기차입금의 유동성재분류
-
32,326

유형자산의 미지급 거래
787
2,453

금융리스부채 유동성 재분류
12,998
-

매각예정자산으로의 분류
20,685
-

37. 위험관리

(1) 자본위험관리

당사는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 당사의 전반적인 전략은 전기말과 변동이 없습니다.

(2) 금융위험관리

1) 금융위험요소
당사의 재무부문은 영업을 관리하고 국내외 금융시장의 접근을 조직하며, 각 위험의 범위와 규모를 분석한 내부위험보고서를 통하여 당사의 영업과 관련한 금융위험을 감시하고 관리하는 역할을 하고 있습니다. 이러한 위험들은 시장위험(통화위험, 가격위험 포함), 신용위험, 유동성위험을 포함하고 있습니다. 한편, 전기말 이후 당사의 금융위험관리목적과 위험관리정책의 변화는 없습니다.

2) 신용위험

전기말과 비교하여 신용위험에 대한 최대 노출정도에 중요한 변동사항은 없습니다.

3) 유동성위험
전기말과 비교하여 금융부채의 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 유의적인 변동은 없습니다.

38. 금융상품의 공정가치

(1) 보고기간 종료일 현재 공정가치로 후속측정되지 않는 금융자산, 금융부채 및 금융리스채권, 금융리스부채의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.

(금융자산)

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

현금및현금성자산
1,595,956
1,595,956
1,385,296
1,385,296

단기금융상품
278,571
278,571
337,195
337,195

매출채권
820,680
820,680
883,766
883,766

단기대여금
309,030
309,030
290,071
290,071

미수금
343,227
343,227
346,136
346,136

미수수익
45,294
45,294
42,003
42,003

금융리스채권
9,747
9,747
-
-

장기금융상품
25,060
25,060
26,306
26,306

장기매출채권
221,375
221,375
213,542
213,542

장기대여금
719,637
719,637
685,226
685,226

장기미수금
195,311
195,311
200,555
200,555

장기미수수익
23,830
23,830
23,830
23,830

장기보증금
129,082
129,082
120,929
120,929

장기금융리스채권
67,120
67,120
-
-

합 계
4,783,920
4,783,920
4,554,855
4,554,855

(금융부채)

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

매입채무
987,901
987,901
1,003,342
1,003,342

미지급금
322,273
322,273
319,135
319,135

미지급비용
32,761
32,761
55,539
55,539

미지급배당금
65,810
65,810
-
-

금융리스부채
52,002
52,002
-
-

단기차입금
101,746
101,746
100,413
100,413

유동성장기부채
560,323
560,323
584,030
584,030

사채
721,648
721,648
721,479
721,479

장기차입금
198,915
198,915
231,242
231,242

장기미지급금
11
11
4,974
4,974

임대보증금
47,382
47,382
47,129
47,129

금융보증부채
14,916
14,916
15,288
15,288

장기금융리스부채
196,762
196,762
-
-

합 계
3,302,450
3,302,450
3,082,571
3,082,571

(2) 당사는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

(수준 1)

동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장에서의 (조정되지 않은) 공시가격

(수준 2)

직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함

(수준 3)

관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지않은 투입변수)

다음 표는 최초 인식후 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치가 시장에서 관측가능한 정도에 따라 수준 1에서 수준 3으로 분류하여 분석한 것입니다.

(
당
분기말)

(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

금융자산

당기손익-공정가치측정 금융자산
-
1,607
137,758
139,365

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
810
18,912
30,924
50,646

파생상품자산
-
480
-
480

소 계
810
20,999
168,682
190,491

금융부채

파생상품부채
-
2,107
-
2,107

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

금융자산

당기손익-공정가치측정 금융자산

-
2,403
134,734
137,137

기타포괄손익-공정가치측정금융자산

724
17,974
30,924
49,622

파생상품자산

-
982
-
982

소 계

724
21,359
165,658
187,741

금융부채

파생상품부채

-
1,123
-
1,123

(3) 당분기 및 전기 중 서열체계 수준 3 공정가치 측정으로 분류되는 금융자산의 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전 기

기초금액
165,658
41,522

총손익

- 당기손익인식금액
(1,492)
(93,111)

- 기타포괄손익인식금액
-
2,053

취득
4,516
7,691

처분
-
(2,558)

수준 3으로 또는 수준 3으로부터의 이동
-
210,061

기말금액
168,682
165,658

(4) 당사는 수준 간의 이동을 가져오는 사건이나 상황의 변동이 발생하는 시점에 수준 간의 이동을 인식하고 있습니다. 당분기와 전분기 중 수준1과 수준2 간의 유의적인 이동은 없습니다. 또한 당분기 중 수준2와 수준3 공정가치측정치로 분류되는 금융상품의 공정가치측정에 사용된 가치평가기법의 변경은 없습니다.

(5) 주요 금융자산과 금융부채의 공정가치가 산정되는 방법은 다음과 같습니다.

구분

가치평가기법

유의적인 관측가능하지 않은 투입변수 및 범위

관측가능하지 않은 투입변수와 공정가치측정치 간의 연관성

파생상품
자산,부채

할인된 현금흐름
선도환율(보고기간말 관측가능한 선도환율에 기초함) 및 선도이자율에 기초하여 
추정한 미래현금흐름을 여러 거래상대방의신용위험을 반영한 할인율로 할인합니다.

해당사항 없음

해당사항 없음

상장주식

활성시장에서 공시되는 가격

해당사항 없음

해당사항 없음

수익증권,
SOC,
비시장성 지분증권

이익접근법
동 피투자회사의 소유에서 파생될 것으로 예상되는 미래 경제적효익의 현재가치를 추정하기 위해 할인된 현금흐름기법이 
이용됩니다

특정 산업의 시장상황에 대한 경영진의 경험 및 지식을 고려한장기매출액 성장률

매출액성장률이 증가할수록 공정가치는증가합니다. 다른 변수가 동일하고 
매출액성장률이 상승(하락)한다면 
장부금액은 증가(감소)할 것입니다.

특정 산업의 시장상황에 대한 경영진의 경험 및 지식을 고려한세전영업이익률 및 세전이익률

세전영업이익(세전이익)이 증가할수록 공정가치는 증가합니다. 다른 변수가 
동일하고 세전영업이익(세전이익)이 
상승(하락)한다면 장부금액은 
증가(감소)할 것입니다

가중평균자본비용 및 자기자본비용

가중평균자본비용(자기자본비용)이 
증가할수록 공정가치는 감소합니다. 
다른 변수가 동일하고 
가중평균자본비용(자기자본비용)이 상승(하락)한다면 장부금액은 
감소(증가)할 것입니다.

국공채

할인된 현금흐름
이자율에 기초하여 추정한 미래현금흐름을여러 거래상대방의 신용위험을 반영한 할인율로 할인합니다.

해당사항 없음

해당사항 없음

39. 보고기간 후 사건

(1) 당사는 2019년 4월 재무위원회에서 오산 양산동 2차 공동주택개발사업의 PF 대출(1,100억) 차환과 관련하여, 금융기관에 연대보증 제공을 승인하였습니다.

(2) 당사는 2019년 4월 재무위원회에서 SK D&D 서초B&서초M 임대주택 신축공사(미이행시 대출원리금 (PF 3,060억)손해배상) 제출을 승인하였습니다.

(3) 당사는 2019년 5월 재무위원회에서 마포구 상수동 편집아파트먼트 개발과 관련하여 사업 추진 및 토지매입을 위해 개발형 펀드에 약 187억원 이내의 출자를 승인하였습니다.

6. 기타 재무에 관한 사항

1. 합병, 분할, 자산양수도, 영업양수도에 관한 사항

- 종속기업인 대림자동차공업㈜는 2018년 1월 1일에 회사의 주주가 분할신주 배정기준일 현재의 지분율에 비례하여 분할신설회사인 대림오토바이㈜의 주식을 배정받는 인적분할 방식으로 분할되었습니다.

- 대림산업㈜은 2020년 2월 25일 이사회 결의에 의거 2020년 3월 6일 고부가 스페셜티 제품의 라인업 강화를 목적으로 미국 Kraton사가 보유한 Cariflex 사업부를 인수하였습니다. 사업양수로 인하여 양수일 기준 자산 6,126억, 부채 479억이 증가하였으며, 영업권 561억을 인식하였습니다. 양수일 이후 PPA(Purchase Price Allocation) 작업과 자산 및 주식양수도계약서에 따른 양도금액 정산이 진행 중에 있으며, 이로 인하여 증가한 자산, 부채 및 영업권 금액이 변경될 수 있습니다.

2

. 손실충당금 설정 현황

당분
기 현재 연결실체의 손실충당금 설정 현황은 다음과 같습니다.

가. 계정과목별 손실충당금 설정 내역

(단위 : 백만원,%)

구분
계정과목
채권 총액
손실충당금
손실충당금 설정률

제74기
1분기
매출채권
838,625
217,774
26.0%

단기대여금
164,796
81,460
49.4%

미수금
430,031
103,806
24.1%

미수수익
35,469
4,792
13.5%

유동성보증금
45,819
120
0.3%

장기매출채권
565,250
341,713
60.5%

장기대여금
1,359,847
536,769
39.5%

장기미수금
359,288
214,749
59.8%

장기미수수익
46,807
31,755
67.8%

장기보증금
272,691
1,941
0.7%

합 계
4,118,623
1,534,879
37.3%

제73기
매출채권
967,554
212,962
22.0%

단기대여금
161,775
81,450
50.3%

미수금
538,354
104,701
19.4%

미수수익
32,533
4,749
14.6%

유동성보증금
37,196
120
0.3%

장기매출채권
562,416
339,400
60.3%

장기대여금
1,333,736
531,706
39.9%

장기미수금
357,074
214,768
60.1%

장기미수수익
46,647
31,755
68.1%

장기보증금
225,467
2,189
1.0%

합 계
4,262,752
1,523,800
35.7%

제72기
매출채권
1,191,434
179,879
15.1%

단기대여금
462,270
93,378
20.2%

미수금
537,140
163,506
30.4%

미수수익
47,624
1,532
3.2%

유동성보증금
8,915
263
3.0%

장기매출채권
546,264
335,729
61.5%

장기대여금
954,160
236,119
24.7%

장기미수금
402,511
203,139
50.5%

장기미수수익
27,105
3,275
12.1%

장기보증금
141,337
6,388
4.5%

합 계
4,318,760
1,223,208
28.3%

나. 손실충당금 변동 현황

(단위 : 백만원)

구분
제74기 1분기
제73기
제72기

1. 기초 손실충당금 잔액합계(①+②)
1,523,800
1,223,208
1,144,132

① 기초잔액
1,523,800
1,223,208
1,077,769

② 회계정책변경효과
-
-
66,363

2. 순대손처리액(①+②+③)
(162)
(8,795)
(3,232)

① 대손처리액(상각채권액)
(220)
(140,341)
(69,316)

② 상각채권회수액
-
-
-

③ 기타증감액
58
131,546
66,084

3. 집합평가
4,272
15,334
(2,062)

4. 대손상각비 계상(환입)액
6,969
294,053
84,370

5. 기말 손실충당금 잔액합계
1,534,879
1,523,800
1,223,208

다. 매출채권관련 손실충당금 설정 방침

1) 손실충당금 설정방침

재무상태표 작성기준일 현재로 매출채권 및 기타채권이 손상되었다는 객관적인 증거가 있고 미래 현금흐름이 영향을 받을 것으로 예상되는 경우에는 매출채권 및 기타채권이 손상되었다고 판단하며,

장래의 대손예상액 등을 감안하여 합리적이고 객관적인 기준에 따라 대손을 설정하고 있습니다.

2) 손실충당금 설정방법

대손 설정대상 자산인 매출채권 및 기타채권은 연체 및 손상되지 않은 채권, 연체되었으나 손상되지 않은 채권, 손상된 채권으로 분류하여 손상된 채권에 대하여는 개별채권별로 합리적인 회수가능액을 별도로 산정하여 대손을 설정하고 있습니다. 그리고, 손상되지 않은 채권에 대하여 과거의 연체일수에 기초한 충당금 설정율표를 바탕으로 기대신용손실을 설정하고 있습니다.

또한, 신용판매에 따른 회수불가능 위험이 낮은 국가 및 공공기관 등에 대한 공공기관 채권은 손실충당금을 설정하지 않되, 분쟁 등으로 회수가능성이 낮아질 경우에는 추가로 손실충당금을 설정하고 있습니다.

라
.
당분
기 현재 경과기간별 매출채권 잔액 현황

(단위 : 백만원)

구 분
6개월 미만
6개월 ~ 1년 미만
1년 ~ 2년 미만
2년 ~ 3년 미만
3년 이상
합계

금 액
511,918
166,758
445,772
256,613
812,133
2,193,194

구성비율
23.4%
7.6%
20.3%
11.7%
37.0%
100.0%

※ 상기 매출채권은
연결
감
사보고서

주석 "9
. 매출채권및기타채권
"에서 장/단기 대여금, 미수수익, 보증금을 제외한 금액입니다. 자세한 내용은 주석을 참고하시기 바랍니다.

3. 재고자산 현황 등

당분
기 현재 연결실체의 재고자산 현황 등은 다음과 같습니다.

가. 재고자산의 보유 현황

(단위 : 백만원,%)

사업부문
계정과목
제74기
1분기
제73기말
제72기말

토목사업
상품
-
-
-

제품
-
-
-

재공품
-
-
-

원재료
20,629
19,776
24,736

저장품
9,148
9,922
19,971

미착품
-
-
-

건재
45
39
(13)

완성주택
-
-
-

미완성주택
-
-
-

용지
-
-
-

소계
29,822
29,737
44,694

주택사업
상품
-
-
-

제품
-
-
-

재공품
-
-
-

원재료
-
92
-

저장품
6,158
6,196
7,015

미착품
-
-
-

건재
975
1,161
527

완성주택
56,958
96,774
3,897

미완성주택
182,051
156,706
268,936

용지
650,548
673,909
517,363

소계
896,690
934,838
797,738

플랜트사업
상품
-
-
-

제품
-
-
-

재공품
-
-
-

원재료
-
-
-

저장품
1,240
1,217
74

미착품
-
-
-

건재
-
-
-

완성주택
-
-
-

미완성주택
-
-
-

용지
-
-
-

소계
1,240
1,217
74

제조부문
상품
34,988
2,422
2,647

제품
101,070
86,644
89,962

재공품
8,220
8,042
8,441

원재료
27,662
25,996
28,905

저장품
22,473
21,357
19,286

미착품
8,499
3,612
1,584

건재
-
-
-

완성주택
-
-
-

미완성주택
-
-
-

용지
-
-
-

소계
202,912
148,073
150,825

에너지부문
상품
-
-
-

제품
-
-
-

재공품
-
-
-

원재료
62
71
336

저장품
3,557
3,068
2,065

미착품
-
-
254

건재
-
-
-

완성주택
-
-
-

미완성주택
-
-
-

용지
-
-
-

소계
3,619
3,139
2,655

기타부문
상품
83
89
61

제품
-
-
-

재공품
-
-
-

원재료
722
883
554

저장품
2,095
2,021
2,035

미착품
-
-
-

건재
-
10
10

완성주택
-
-
-

미완성주택
-
-
-

용지
-
-
-

소계
2,900
3,003
2,660

공통(미배분)
상품
-
-
-

제품
-
-
-

재공품
-
-
-

원재료
-
-
-

저장품
-
-
-

미착품
-
-
-

건재
65
79
218

완성주택
-
-
-

미완성주택
-
-
-

용지
-
-
-

소계
65
79
218

합 계
상품
35,071
2,512
2,708

제품
101,070
86,644
89,962

재공품
8,220
8,042
8,441

원재료
49,075
46,817
54,531

저장품
44,672
43,783
50,446

미착품
8,499
3,612
1,838

건재
1,085
1,290
742

완성주택
56,958
96,774
3,897

미완성주택
182,051
156,706
268,936

용지
650,548
673,909
517,363

소계
1,137,249
1,120,089
998,864

총자산대비 재고자산 구성비율(%)
 [기말재고자산합계÷기말자산총계]
8.04%
8.33%
7.78%

재고자산회전율(횟수)
 [연환산 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}]
7.24
7.59
11.14

나. 장기체화재고 등 현황

(단위 : 백만원)

구분
취득원가
보유금액
당기평가손실
기말장부금액

상품
35,072
35,811
740
35,071

제품
103,655
101,250
180
101,070

원재료
50,654
48,999
(76)
49,075

저장품
46,645
45,030
358
44,672

합 계
236,026
231,090
1,202
229,888

※ 당기평가손실은 당기 재고자산 평가손실 및 평가손실환입의 합계입니다.

4. 진행율적용 수주계약 현황

가. 도급액이 직전사업연도

연결

매출액의 5% 이상인 현장

당기 중 원가기준 투입법을 적용하여 진행기준수익을 인식한 계약으로서 계약금액이 전기 매출액의 5% 이상인 주요 계약의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분
발 주 처
프로젝트명
(주1)
계 약 일
계약상
완성기한
(주2)
기본도급액
완성공사액
계약잔액
진행률
계약자산
공사미수금
비고

총액

손실
충당금

(주3)

총액
손실
충당금
(주3)

국내
한국토지주택공사경기지역본부
e편한세상 금빛 그랑메종
2014-09-26
2022-09-30
939,547
104,449
835,098
11.12%
21,880
-
-
-
-

우암2구역주택재개발정비사업조합
e편한세상 북항마린
2018-03-13
2023-02-28
543,667
34,806
508,861
6.40%
1,221
-
12,650
-
-

에쓰-오일(S-OIL)㈜
S-OIL RUC Project
2015-07-03
2020-06-30
2,339,928
2,320,788
19,140
99.18%
-
-
-
-
-

현대케미칼㈜
현대케미칼 HPC Project PKG-3
2019-11-05
2021-06-30
535,400
106,496
428,904
19.89%
-
-
17
-
-

자체분양
아크로 서울포레스트
2017-07-20
2020-12-22
817,818
426,736
391,082
54.72%
11,813
-
-
-
-

해외
Ministry of Development Negara Brunei Darussalam
브루나이 Temburong CC2
2015-02-04
2020-06-30
486,421
476,496
9,926
97.96%
-
-
16,721
-
-

DIAP-DAELIM Joint Venture Pte. Ltd.
싱가폴 TTP1
2015-02-13
2020-12-27
467,838
456,465
11,373
97.57%
3,839
-
546
-
-

PVC(Petro Vietnam Construction Joint Stock Corporation)
베트남 Thai Binh2 PP
2012-05-22
2020-05-19
788,850
689,496
99,354
87.39%
-
-
48,918
-
-

Al-Jubail Petrochemical Company
사우디 Elastomers
2012-07-01
2020-06-30
544,372
543,413
959
99.80%
-
-
-
-
-

Oman Oil Refineries and Petroleum Industries Company SAOC
오만 SRIP
2013-11-25
2020-09-30
1,209,595
1,180,467
29,128
97.59%
-
-
-
-
-

Kuwait National Petroleum Company(SHFP)
쿠웨이트 KNPC SHFP
2013-05-28
2020-06-30
551,814
531,218
20,596
96.28%
44,788
-
49,794
-
-

San Buenaventura Power Ltd.Co.
필리핀 SBPL 500MW CFPP
2014-10-08
2020-01-31
510,494
510,494
-
100.00%
-
-
420
-
-

Saudi Arabian Mining Company
사우디아라비아 Maaden Ammonia III Project (주4)
2018-10-22
2022-03-31
1,089,502
351,909
737,593
32.27%
-
-
35,578
-
-

Al-Jubail Petrochemical Company

사우디아라비아 DSA Elastomers
2012-07-01
2020-06-30
450,857
448,189
2,668
99.41%
2,270
-
22
-
-

(주1) 주요 프로젝트는 해당 프로젝트별 추정총계약수익금액이 직전회계연도 총매출액의 5% 이상인 프로젝트이며 비공개계약은 존재하지 않습니다.

(주2) 프로젝트별 계약상 공사기한 또는 예정 공사기한 입니다.

(주3) 당분기 프로젝트별 채권에 대한 개별손상금액은 없으며 집합평가시 발생한 부문별 손상금액은 제외하였습니다.

(주4) 연결실체 내 계약을 결합하여 단일계약으로 간주하였습니다.

나. 도급액이 직전사업연도

별도
매출액의 5% 이상인 현장

당
기 중 원가기준 투입법을 적용하여 진행기준수익을 인식한 계약으로서 계약금액이 전기 매출액의 5% 이상인 주요 계약의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분
발 주 처
프로젝트명
(주1)
계 약 일
계약상
완성기한
(주2)
기본도급액
완성공사액
계약잔액
진행률
계약자산
공사미수금
비고

총액
손실충당금
(주3)
총액
손실충당금
(주3)

국내
에스지레일 주식회사
GTX-A5공구 현장
2019-03-20
2024-06-29
460,320
25,239
435,081
5.48%
2,666
-
-
-
-

고덕3단지아파트주택재건축정비사업조합
고덕대림아파트
2015-06-30
2020-02-26
464,774
464,774
-
100.00%
-
-

-

한국토지주택공사경기지역본부
e편한세상 금빛 그랑메종
2014-09-26
2022-09-30
939,547
104,449
835,098
11.12%
21,880
-
-
-
-

우암2구역주택재개발정비사업조합
e편한세상 북항마린
2018-03-13
2023-02-28
543,667
34,806
508,861
6.40%
1,221
-
12,650
-
-

에쓰-오일(S-OIL)㈜
S-OIL RUC Project
2015-07-03
2020-06-30
2,339,928
2,320,788
19,140
99.18%
-
-
-
-
-

현대케미칼㈜
현대케미칼 HPC Project PKG-3
2019-11-05
2021-06-30
535,400
106,496
428,904
19.89%
-
-
17
-
-

자체분양
아크로 서울포레스트
2017-07-20
2020-12-22
817,818
426,736
391,082
54.72%
11,813
-
-
-
-

해외
Ministry of Development Negara Brunei Darussalam
브루나이 Temburong CC2
2015-02-04
2020-06-30
486,421
476,496
9,926
97.96%
-
-
16,721
-
-

DIAP-DAELIM Joint Venture Pte. Ltd.
싱가폴 TTP1
2015-02-13
2020-12-27
467,838
456,465
11,373
97.57%
3,839
-
546
-
-

PVC(Petro Vietnam Construction Joint Stock Corporation)
베트남 Thai Binh2 PP
2012-05-22
2020-05-19
788,850
689,496
99,354
87.39%
-
-
48,918
-
-

Al-Jubail Petrochemical Company
사우디 Elastomers
2012-07-01
2020-06-30
544,372
543,413
959
99.80%
-
-
-
-
-

Oman Oil Refineries and Petroleum Industries Company SAOC
오만 SRIP
2013-11-25
2020-09-30
1,209,595
1,180,467
29,128
97.59%
-
-
-
-
-

Kuwait National Petroleum Company(SHFP)
쿠웨이트 KNPC SHFP
2013-05-28
2020-06-30
551,814
531,218
20,596
96.28%
44,788
-
49,794
-
-

San Buenaventura Power Ltd.Co.
필리핀 SBPL 500MW CFPP
2014-10-08
2020-01-31
510,494
510,494
-
100.00%
-
-
420
-
-

Saudi Arabian Mining Company
사우디 Maaden Ammonia III Project
2018-10-22
2022-03-31
537,544
254,986
282,558
47.39%
24,342
-
35,514
-

-

(주1) 주요 프로젝트는 해당 프로젝트별 추정총계약수익금액이 직전회계연도 총매출액의 5% 이상인 프로젝트이며 비공개계약은 존재하지 않습니다.

(주2) 프로젝트별 계약상 공사기한 또는 예정 공사기한 입니다.

(주3) 당분기 프로젝트별 채권에 대한 개별손상금액은 없으며 집합평가시 발생한 부문별 손상금액은 제외하였습니다.

5. 전자단기사채 등 미상환 잔액

가
. 채무증권 발행실적

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 백만원, %)

발행회사
증권종류
발행방법
발행일자
권면(전자등록)총액
이자율
평가등급
(평가기관)
만기일
상환
여부
주관회사

대림산업
회사채
공모
2017.06.02
146,000
2.947%
AA- (한기평, 한신평)
2020.06.02
미상환
한국투자증권 등

대림산업
회사채
공모
2017.06.02
54,000
3.519%
AA- (한기평, 한신평)
2022.06.02
미상환
한국투자증권 등

대림산업
회사채
공모
2017.09.15
162,000
2.766%
AA- (NICE, 한기평)
2020.09.15
미상환
KB증권 등

대림산업
회사채
공모
2017.09.15
31,000
3.242%
AA- (NICE, 한기평)
2022.09.15
미상환
KB증권 등

대림산업
회사채
공모
2018.04.06
240,000
3.042%
AA- (NICE, 한신평)
2021.04.06
미상환
NH투자증권 등

대림산업
회사채
공모
2018.04.06
60,000
3.366%
AA- (NICE, 한신평)
2023.04.06
미상환
KB증권 등

대림산업
회사채
사모
2018.05.30
30,000
2.796%
-
2021.05.30
미상환
부국증권

대림산업
회사채
공모
2019.10.04
150,000
1.718%
AA- (NICE, 한기평, 한신평)
2022.10.04
미상환
KB증권

대림산업
회사채
공모
2019.10.04
150,000
1.935%
AA- (NICE, 한기평, 한신평)
2024.10.04
미상환
IBK투자증권

대림산업
기업어음증권
사모
2020.04.01
120,000
2.230%
A1 (NICE, 한기평, 한신평)
2020.06.30
미상환
우리은행

고려개발
회사채
사모
2010.12.14
9,951
3.000%
-
2022.12.31
미상환
동양종합금융

고려개발
회사채
사모
2011.03.29
13,267
3.000%
-
2022.12.31
미상환
신영증권

고려개발
회사채
공모
2011.07.04
16,584
3.000%
CCC(한신평)
2022.12.31
미상환
신영증권

대림에너지
회사채
사모
2018.04.30
50,000
3M CD 
+ 3.10%
A-(NICE, 한신평)
2021.04.30
미상환
신영/BNK투자증권

대림에너지
회사채
공모
2019.06.05
100,000
2.277%
A- (한신평, NICE)
2022.06.03
미상환
KB/NH증권

합 계
-
-
-

1,332,802

-
-
-
-
-

나. 사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

258-1회 공모사채
2017.06.02
2020.06.02
146,000
2017.05.23
IBK투자증권

(이행현황기준일 :
2020.03.31
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율(별도재무제표 기준) 700% 이하 유지

이행현황
이행(부채비율 81.84%)

담보권설정 제한현황
계약내용

지급보증 또는 담보권이 설정되는 채무액의 합계액이

최근 보고서상
자기자본의 700% 이하

이행현황

이행(지급보증 및 담보비율 153.67%)

자산처분 제한현황
계약내용
한 회계연도당 자기자본의 10배 이상 자산처분 제한

이행현황
이행(처분가능 자산 금액 비율 100.15%)

지배구조변경 제한현황
계약내용
-

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황

2020.04.17 제출

* 이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

258-2회 공모사채
2017.06.02
2022.06.02
54,000
2017.05.23
IBK투자증권

(이행현황기준일 :
2020.03.31
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율(별도재무제표 기준) 700% 이하 유지

이행현황

이행(부채비율 81.84%)

담보권설정 제한현황
계약내용

지급보증 또는 담보권이 설정되는 채무액의 합계액이

최근 보고서상
자기자본의 700% 이하

이행현황

이행(지급보증 및 담보비율 153.67%)

자산처분 제한현황
계약내용
한 회계연도당 자기자본의 10배 이상 자산처분 제한

이행현황

이행(처분가능 자산 금액 비율 100.15%)

지배구조변경 제한현황
계약내용
-

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황

2020.04.17 제출

*
이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

260-1회 공모사채
2017.09.15
2020.09.15
162,000
2017.09.05
DB금융투자

(이행현황기준일 :
2020.03.31
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율(별도재무제표 기준) 700% 이하 유지

이행현황

이행(부채비율 81.84%)

담보권설정 제한현황
계약내용

지급보증 또는 담보권이 설정되는 채무액의 합계액이

최근 보고서상
자기자본의 700% 이하

이행현황

이행(지급보증 및 담보비율 153.67%)

자산처분 제한현황
계약내용
한 회계연도당 자기자본의 10배 이상 자산처분 제한

이행현황

이행(처분가능 자산 금액 비율 100.15%)

지배구조변경 제한현황
계약내용
-

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황

2020.04.17 제출

*
이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

260-2회 공모사채
2017.09.15
2022.09.15
31,000
2017.09.05
DB금융투자

(이행현황기준일 :
2020.03.31
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율(별도재무제표 기준) 700% 이하 유지

이행현황

이행(부채비율 81.84%)

담보권설정 제한현황
계약내용

지급보증 또는 담보권이 설정되는 채무액의 합계액이

최근 보고서상
자기자본의 700% 이하

이행현황

이행(지급보증 및 담보비율 153.67%)

자산처분 제한현황
계약내용
한 회계연도당 자기자본의 10배 이상 자산처분 제한

이행현황

이행(처분가능 자산 금액 비율 100.15%)

지배구조변경 제한현황
계약내용
-

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황

2020.04.17 제출

* 이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

261-1회 공모사채
2018.04.06
2021.04.06
240,000
2018.03.27
DB금융투자

(이행현황기준일 :
2020.03.31
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율(별도재무제표 기준) 700% 이하 유지

이행현황

이행(부채비율 81.84%)

담보권설정 제한현황
계약내용

지급보증 또는 담보권이 설정되는 채무액의 합계액이

최근 보고서상
자기자본의 700% 이하

이행현황

이행(지급보증 및 담보비율 153.67%)

자산처분 제한현황
계약내용
한 회계연도당 자기자본의 10배 이상 자산처분 제한

이행현황

이행(처분가능 자산 금액 비율 100.15%)

지배구조변경 제한현황
계약내용
-

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황

2020.04.17 제출

* 이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

261-2회 공모사채
2018.04.06
2023.04.06
60,000
2018.03.27
DB금융투자

(이행현황기준일 :
2020.03.31
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율(별도재무제표 기준) 700% 이하 유지

이행현황

이행(부채비율 81.84%)

담보권설정 제한현황
계약내용

지급보증 또는 담보권이 설정되는 채무액의 합계액이

최근 보고서상
자기자본의 700% 이하

이행현황

이행(지급보증 및 담보비율 153.67%)

자산처분 제한현황
계약내용
한 회계연도당 자기자본의 10배 이상 자산처분 제한

이행현황

이행(처분가능 자산 금액 비율 100.15%)

지배구조변경 제한현황
계약내용
-

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황

2020.04.17 제출

* 이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

263-1회 공모사채
2019.10.04
2022.10.04
150,000
2019.09.23
DB금융투자

(이행현황기준일 :
2020.03.31
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율(별도재무제표 기준) 700% 이하 유지

이행현황

이행(부채비율 81.84%)

담보권설정 제한현황
계약내용

지급보증 또는 담보권이 설정되는 채무액의 합계액이

최근 보고서상
자기자본의 700% 이하

이행현황

이행(지급보증 및 담보비율 153.67%)

자산처분 제한현황
계약내용
한 회계연도당 자기자본의 10배 이상 자산처분 제한

이행현황

이행(처분가능 자산 금액 비율 100.15%)

지배구조변경 제한현황
계약내용
-

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황

2020.04.17 제출

* 이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 백만원, %)

채권명
발행일
만기일
발행액
사채관리
계약체결일
사채관리회사

263-2회 공모사채
2019.10.04
2024.10.04
150,000
2019.09.23
DB금융투자

(이행현황기준일 :
2020.03.31
)

재무비율 유지현황
계약내용
부채비율(별도재무제표 기준) 700% 이하 유지

이행현황

이행(부채비율 81.84%)

담보권설정 제한현황
계약내용

지급보증 또는 담보권이 설정되는 채무액의 합계액이

최근 보고서상
자기자본의 700% 이하

이행현황

이행(지급보증 및 담보비율 153.67%)

자산처분 제한현황
계약내용
한 회계연도당 자기자본의 10배 이상 자산처분 제한

이행현황

이행(처분가능 자산 금액 비율 100.15%)

지배구조변경 제한현황
계약내용
-

이행현황
-

이행상황보고서 제출현황
이행현황

2020.04.17 제출

* 이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

다. 기업어음증권 미상환 잔액(연결)

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
120,000
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
120,000
-
-
-
-
-
-

라. 기업어음증권 미상환 잔액(별도)

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
120,000
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
120,000
-
-
-
-
-
-

마. 전자단기사채 미상환 잔액

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

바. 회사채 미상환 잔액(연결)

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
308,000
240,000
335,000
61,945
164,639
-
-
1,109,584

사모
-
80,000
-
2,723
20,495
-
-
103,218

합계
308,000
320,000
335,000
64,668
185,134
-
-
1,212,802

사. 회사채 미상환 잔액(별도)

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
308,000
240,000
235,000
60,000
150,000
-
-
993,000

사모
-
30,000
-
-
-
-
-
30,000

합계
308,000
270,000
235,000
60,000
150,000
-
-
1,023,000

아. 신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
15년이하
15년초과
20년이하
20년초과
30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

자. 조건부자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 백만원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
20년이하
20년초과
30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

6. 금융상품의 공정가치

가. 보고기간 종료일 현재 공정가치로 후속측정되지 않는 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

현금및현금성자산
2,823,881
2,823,881
2,559,153
2,559,153

단기금융상품
173,881
173,881
172,449
172,449

매출채권
620,851
620,851
754,592
754,592

단기대여금
83,336
83,336
80,325
80,325

미수금
326,211
326,211
433,639
433,639

미수수익
30,677
30,677
27,784
27,784

보증금
45,699
45,699
37,076
37,076

장기금융상품
23,465
23,465
20,862
20,862

장기매출채권
223,431
223,431
222,910
222,910

장기대여금
823,078
823,078
802,030
802,030

장기미수금
144,444
144,444
142,211
142,211

장기미수수익
15,052
15,052
14,892
14,892

장기보증금
270,415
270,415
223,278
223,278

합 계
5,604,421
5,604,421
5,491,201
5,491,201

(금융부채)

(단위: 백만원)

구 분
당분기말
전기말

장부금액
공정가치
장부금액
공정가치

매입채무
1,203,035
1,203,035
1,266,328
1,266,328

미지급금
436,769
436,769
326,685
326,685

임대보증금
28,671
28,671
32,251
32,251

미지급비용
60,537
60,537
75,337
75,337

미지급배당금
52,251
52,251
-
-

리스부채
29,267
29,267
57,486
57,486

단기차입금
180,341
180,341
151,467
151,467

유동성장기부채
478,857
478,857
486,055
486,055

사채
896,755
896,755
896,316
896,316

장기차입금
1,388,871
1,388,871
1,052,744
1,052,744

장기매입채무
-
-
110
110

장기미지급금
972
972
1,116
1,116

장기미지급비용
-
-
5,713
5,713

장기임대보증금
22,618
22,618
23,404
23,404

금융보증부채
68,969
68,969
72,172
72,172

장기리스부채
111,897
111,897
72,560
72,560

합 계
4,959,810
4,959,810
4,519,744
4,519,744

나. 연결실체는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

(수준 1)

동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장에서의 (조정되지 않은) 공시가격

(수준 2)

직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나부채에 대한 투입변수. 단 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함

(수준 3)

관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지않은 투입변수)

(
당
분기말)

(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

금융자산
-
-
-
-

당기손익-공정가치측정 금융자산
-
92,055
193,195
285,250

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
714
27,114
35,795
63,623

파생상품자산
-
1,519
-
1,519

소 계
714
120,688
228,990
350,392

금융부채

파생상품부채
-
4,154
-
4,154

(전기말)

(단위: 백만원)

구 분
수준 1
수준 2
수준 3
합 계

금융자산
-
-
-
-

당기손익-공정가치측정 금융자산
-
75,570
193,993
269,563

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산
862
25,449
35,795
62,106

파생상품자산
-
340
-
340

소 계
862
101,359
229,788
332,009

금융부채
-
-
-
-

파생상품부채
-
4,789
-
4,789

다. 당분기 및 전기 중 서열체계 수준 3 공정가치 측정으로 분류되는 금융자산의 당기 및 전기 중 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구 분
당분기
전 기

기초금액
229,787
191,723

총손익
-
-

- 당기손익인식금액
(821)
(50,970)

- 기타포괄손익인식금액
24
4,135

취득
-
12,482

처분
-
(310)

연결범위변동
-
72,727

기말금액
228,990
229,787

라. 연결실체는 수준 간의 이동을 가져오는 사건이나 상황의 변동이 발생하는 시점 수준 간의 이동을 인식하고 있습니다. 당분기와 전분기 중 수준1과 수준2 간의 유의적인 이동은 없습니다. 또한 당분기 중 수준2와 수준3 공정가치측정치로 분류되는 금융상품의 공정가치측정에 사용된 가치평가기법의 변경은 없습니다.

마. 주요 금융자산과 금융부채의 공정가치가 산정되는 방법은 다음과 같습니다.

구분

가치평가기법

유의적인 관측가능하지 않은 투입변수 및 범위

관측가능하지 않은 투입변수와 공정가치측정치 간의 연관성

파생상품
자산,부채

할인된 현금흐름
선도환율(보고기간말 관측가능한 선도환율에 기초함) 및 선도이자율에 기초하여 
추정한 미래현금흐름을 여러 거래상대방의신용위험을 반영한 할인율로 할인합니다.

해당사항 없음

해당사항 없음

상장주식

활성시장에서 공시되는 가격

해당사항 없음

해당사항 없음

수익증권,
SOC,
비시장성 지분증권,

이익접근법
동 피투자회사의 소유에서 파생될 것으로 예상되는 미래 경제적효익의 현재가치를 추정하기 위해 할인된 현금흐름기법이 
이용됩니다

특정 산업의 시장상황에 대한 경영진의 경험 및 지식을 고려한장기매출액 성장률

매출액성장률이 증가할수록 공정가치는증가합니다. 다른 변수가 동일하고 
매출액성장률이 상승(하락)한다면 
장부금액은 증가(감소)할 것입니다.

특정 산업의 시장상황에 대한 경영진의 경험 및 지식을 고려한세전영업이익률 및 세전이익률

세전영업이익(세전이익)이 증가할수록 공정가치는 증가합니다. 다른 변수가 
동일하고 세전영업이익(세전이익)이 
상승(하락)한다면 장부금액은 
증가(감소)할 것입니다

가중평균자본비용 및 자기자본비용

가중평균자본비용(자기자본비용)이 
증가할수록 공정가치는 감소합니다. 
다른 변수가 동일하고 
가중평균자본비용(자기자본비용)이 상승(하락)한다면 장부금액은 
감소(증가)할 것입니다.

국공채

할인된 현금흐름
이자율에 기초하여 추정한 미래현금흐름을여러 거래상대방의 신용위험을 반영한 할인율로 할인합니다.

해당사항 없음

해당사항 없음

Ⅳ. 감사인의 감사의견 등

1. 감사인에 관한 사항

가. 회계감사인의 명칭 및 감사의견

사업연도
감사인
감사의견
강조사항 등
핵심감사사항

제74기 1분기
안진회계법인

적정

-

제73기(전기)
안진회계법인

적정

-
- 총 예정원가의 추정

제72기(전전기)
안진회계법인

적정

-
- 분양공사의 수익인식 시점
- 총 예정원가의 추정

나. 감사용역 체결현황

(단위 : 백만원)

사업연도
감사인
내 용
보수
총소요시간

제74기(당기)
안진회계법인

분/반기 재무제표 검토,
별도/연결 재무제표에 대한 감사

1,910

제73기(전기)
안진회계법인
분/반기 재무제표 검토,
별도/연결 재무제표에 대한 감사
1,386
17,258시간

제72기(전전기)
안진회계법인
분/반기 재무제표 검토,
별도/연결 재무제표에 대한 감사
880
14,412시간

다. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황

사업연도
계약체결일
용역내용
용역수행기간
용역보수
비고

제74기(당기)
-
-
-
-
-

제73기(전기)
2019.06.04
이란 공사수익/원가명세서 확인 용역
2019.06.04 ~ 2019.06.30
6
안진회계법인

제72기(전전기)
2018.08.31
사채관리계약이행 확인서한
2018.08.31 ~ 2019.04.30
1.5
안진회계법인

2018.03.19

재무정보인증

2018.03.19 ~ 2018.03.22

1.5

안진회계법인

2. 내부통제에 관한 사항

최근3개 사업연도 당사 내부회계관리제도에 대한 외부감사인의 감사(검토)의견은 다음과 같습니다.

.

사업연도
외부감사인
감사(검토)의견
지적 사항

제73기 
(2019년도)
안진회계법인
[감사의견] 우리의 의견으로는 회사의 내부회계관리제도는 2019년 12월 31일 현재 「내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계」에 따라 중요성의 관점에서 효과적으로 설계 및 운영되고 있습니다.
-

제72기
(2018년도)
안진회계법인
[검토의견] 경영자의 내부회계관리제도 운영실태보고서에 대한 우리의 검토결과, 상기 경영자의운영실태보고 내용이 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준의 규정에 따라 작성되지 않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였습니다.
-

제71기
(2017년도)
안진회계법인
[검토의견] 경영자의 내부회계관리제도 운영실태보고서에 대한 우리의 검토결과, 상기 경영자의 운영실태보고 내용이 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준의 규정에 따라 작성되지 않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였습니다.
-

3. 재무제표 중 이해관계자의 판단에 상당한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대한 내부감사기구와 회계감사인의 논의 결과

구분
일자
참석자
방식
주요 논의 내용

1
2019.05.08
감사위원회 3인
회사 경영진 3인
감사인 2인
대면회의
연간 회계감사 일정 계획
기타 감사계획단계 필수 커뮤니케이션 사항

2
2019.08.13
감사위원회 3인
회사 경영진 3인
감사인 2인
대면회의
재무제표 감사계획, 내부회계관리제도 감사계획

3
2019.11.16
감사위원회 3인
회사 경영진 3인
감사인 2인
대면회의
재무제표 감사계획, 커뮤니케이션 사항

4
2020.03.12
감사위원회 3인
회사 경영진 3인
감사인 2인
대면회의
감사종료단계의 커뮤니케이션

Ⅴ. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

가. 이사회 구성 개요

2020년
당분기말 기
준
,

당사는
사내이사 3명, 사외이사 5명 등 총 8명의
이사
들로
이사회를 구성, 운영하고 있습니다.

이사회 의장은 남용 사내이사가 맡고 있으며, 대
표이사를 겸직하고 있지 않습니다.
남용 사내이사는 경영 전반에 대한 높은 이해도를인정받아 이사회 의장으로 선임되었습니다.

또한
당사는
이사회 규정에 의거하여 재무위원회, 감사위원회, 사외이사후
보추천위원회, 보상위원회,
내부거래위원회 등 5개
의 이사회내위원회(소위원회)를 구성, 운영하고 있습니다.

나. 이사회 주요 의결사항

년 도
회 차
개최일자
의안내용
가결
여부
사외이사가 아닌 이사의 성명
사외이사의 성명

김상우

(출석률:

83
%
)

배원복
(출석률:
100%)

이해욱

(출석률:

100
%
)

남용

(출석률:

100
%
)

한준호

(출석률:
100
%

)

이충훈

(
출석률:

100
%)

박찬희

(출석률:

100
%)

이한상

(출석률:

100
%)

김일윤

(출석률:

100
%)

2020년
제1차

2020.01.30

1호 : 제73기(2019년) 감사 전 재무제표 승인의 건
2호 : 제73기(2019년) 영업보고서 승인의 건
3호 : 2020년 경영계획 승인의 건
4호 : 2020년 사채 발행 한도 설정의 건

가결
가결
가결

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

제2차

2020.02.25

1호 : Cariflex 싱가포르 법인에 대한 자본금 납입 승인의 건
2호 : 미국 Kraton社 Cariflex 사업 인수금융 조달을 위한 모회사 보증 승인의 건
3호 : Cariflex 자금대여 승인의 건
4호 : 부동산 매매계약 승인의 건
5호 : 부동산펀드 지분투자 승인의 건

가결
가결
가결

가결
가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

제3차

2020.03.12

1호 : 정기주주총회 개최 및 부의안건 승인의 건
2호 : 분할계획서 승인의 건
3호 : DCA 추가 출자 승인의 건
4호 : 이사회 및 내부거래위원회 규정 개정의 건

가결
가결
가결

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

제4차

2020.03.27

1호 : 이사회 내 위원회 위원 선임의 건

※ 보고사항 : 2020년 1분기 영업 및 재무실적

가결
-

찬성
-

찬성
-

해당사항
없음
(퇴임)

찬성
-

찬성
-

찬성
-

찬성
-

찬성
-

찬성
-

제5차
2020.04.01
1호 : 분할보고총회 갈음 공고의 건
가결
불참
찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

찬성

제6차
2020.05.11
1호 : 삼호-고려개발 합병 관련 의결권 행사의 건
2호 : 내부거래위원회 규정 개정 승인의 건
가결
가결
찬성
찬성

찬성
찬성

찬성
찬성

찬성
찬성

찬성
찬성

찬성
찬성

찬성
찬성

찬성
찬성

※ 이충훈 사외이사 재선임(2020.03.27부)

※
이해욱 사내이사 임기만료
(2020.03.27부)

다. 이사
회 내 위원회(감
사위원회 제외)

1)
이사회내의 위원회 구성현황

위원회명
구성
소속 이사명
설치목적 및 권한사항
비고

재무위원회
사내이사 2명
사외이사 1명

김
상우(위원장)

배원복

이충훈

이사회에서 위임한 사항 및 
기타 재무사항을 심의ㆍ의결
-

보상위원회
사내이사 1명
사외이사 2명

김상우
(위원장)

한준호
김일윤

등기임원 보상체계 및 
보상수준 결정절차의 정당성 확보
-

사외이사후보
추천위원회
사내이사 1명
사외이사 2명

배원복(위원장)

한준호
김일윤

사외이사후보의 추천
-

내부거래
위원회
사외이사 3명

박찬희(위원장)
이한상
김일윤

대규모 내부거래 심의 및 의결
-

※ 상기 현황은
2020년 3월 31일
기준입니다.

2) 이사회 내

위원회의 활동내역

●재무위원회

위원회명
개최일자
의안내용
가결
여부
사외이사가 아닌 이사의 성명
사외이사의 성명

김
상
우

(출석률: 100
%

)

배
원
복

(출석률:
100

%

)

이
충
훈

(출석률:
100

%

)

찬 반 여 부

재무위원회
2020.02.19
- 고덕강일10블럭 공동주택사업 책임준공계약 승인의 건
가결
찬성

찬성

찬성

2020.03.11

- 대림오토바이
㈜
주식 처분 승인의 건

가결
찬성

찬성

찬성

2020.04.23
- 홍실아파트 재건축 조합 사업비 대출 신용공여 승인의 건
가결
찬성

찬성

찬성

●

보상위원회

위원회명
개최일자
의안내용
가결
여부
사외이사가 아닌
이사의 성명
사외이사의 성명

김상우

(출석률: 100%)

한준호

(출석률: 100%)

김일윤

(출석률: 100%)

찬 반 여 부

보상위원회
2020.02.25
- 2020년도 이사 보수한도의 건
가결

찬성

찬성

찬성

●

사외이사후보추천위원회

위원회명
개최일자
의안내용
가결
여부
사외이사가 아닌
이사의 성명
사외이사의 성명

배원복
(출석률: 100%)

한준호

(출석률: 100%)

김일윤

(출석률: 100%)

찬 반 여 부

사외이사후보
추천위원회
2020.02.25
- 사외이사후보추천위원회 위원장 선임의 건
- 2020년 사외이사후보 추천의 건
가결
가결
찬성
찬성

찬성
찬성

찬성
찬성

●

내부거래위원회

위원회명
개최일자
의안내용
가결
여부
사외이사가 아닌
이사의 성명
사외이사의 성명

배원복
(출석률: 100%)

박찬희

(출석률: 100%)

이한상

(출석률:
100
%)

김일윤

(출석률:
100
%)

찬 반 여 부

내부거래
위원회
2020.02.12
- 대림 제5호 천안 원성동 기업형 임대위탁관리 부동산 투자회사 유상증자 참여의 건

가결

찬성

찬성

찬성

찬성

2020.03.27

- 내부거래위원회 위원장 선임의 건
- 출자계열회사(DPI) 자금대여 연장의 건
- 출자계열회사와의 대규모 상품
ㆍ
용역거래 한도 승인의 건('20.2Q)

가결
가결
가결

해당사항
없음

찬성
찬성
찬성

찬성
찬성
찬성

찬성
찬성
찬성

2020.04.27
- 덕송내각고속화도로 주식회사 자금대여의 건
- 대림 제7호 마산 회원 기업형 임대위탁관리 부동산 투자회사 유상증자 참여의 건
- 출자계열회사(DPI)와의 자금대여 연장 변경승인의 건

가결
가결
가결

찬성
찬성
찬성

찬성
찬성
찬성

찬성
찬성
찬성

라. 이사의 독립성

1) 이사의 선임

이사는 주주총회에서 선임하며, 주주총회에서 선임할 이사 후보자는 이사회(사내이사) 및 사외이사후보추천위원회(사외이사)가 선정하여 주주총회에 제출한 의안으로 확정하고 있습니다. 이사의 선임과 관련하여 주주제안이 있는 경우, 이사회는 적법한범위 내에서 이를 주주총회에 의안으로 제출하고 있습니다.

직위
(상근여부)
사내/사외
이사 구분
성 명
선임배경
추천인
활동분야
회사와의
 최근 3년간
거래내역
최대주주와의 관계
임기
연임여부
(연임 횟수)

부회장
(상근)
사내이사
김상우
경영에 대한 전문
지식과 경험 보유
이
사
회

대표이사, 유화부문 경영전반 총괄
재무위원회 위원장,

보상위원회 위원
장

해당없음
계열회사(대림산업㈜)
임원
3년
신임

본부장
(상근)

사내이사
배원복

대표이사, 건설부문 경영전반 총괄

사외이사후보추천위원회 위원
장

재무위원회 위원

해당없음
계열회사(대림산업㈜)
임원
3년

신임

고문
(상근)
사내이사
남용
이사회 의장
해당없음
계열회사(대림산업㈜)
임원
3년

신임

이사
(비상근)
사외이사
한준호

법률, 재무, 회계,

경영
전문가

사외
이사
후보
추천
위원회
보상위원회 위원
사외이사후보추천위원회 위원

해당없음

해당없음

3년

연임(1)

이사
(비상근)
사외이사
이충훈

감사위원회
위원장

재무위원회 위원

해당없음
해당없음
3년

연임(1)

이사
(비상근)

사외이사

박찬희

내부거래위원회 위원장

감사위원회 위원

해당없음

해당없음
3년

신임

이사
(비상근)

사외이사

이한상
감사위원회 위원
내부거래위원회 위원

해당없음

해당없음
3년

신임

이사
(비상근)

사외이사

김일윤

보상위원회 위원
사외이사후보추천위원회 위원

내부거래위원회 위원

해당없음
해당없음

3년

신임

※ 상기 현황은 2020년 3월 31일 기준입니다.

2) 사외이사후보추천위원회

당사는 주주총회에서 선임할 사외이사 후보자를 선정하여 주주총회에 의안으로 제출하기 위하여 사외이사후보추천위원회를 설치하여 운영 중입니다.

본 보고서 제출일 현재, 위원회는 사내이사 1인(
배
원복)과 사외이사 2인(한준호,
김일윤
)으로 구성되어 있습니다

(총 위원회의 과반수가 사외이사로 상법 제542조의8 제4항의 규정 충족)

.

사외이사 교육실시 현황

교육일자
교육실시주체
참석 사외이사
불참시 사유
주요 교육내용

2019.04.30
대림산업㈜
토목사업본부
한준호
이충훈
박찬희
이한상
김일윤
-
토목 사업의 이해

2019.11.20
대림산업㈜
주택사업본부
한준호
이충훈
박찬희
이한상
김일윤
-
브랜드 Renewal 전략

2. 감사제도에 관한 사항

가. 감사위원회 위원의 인적사항 및 사외이사 여부

당사는
본 보고서 작성 기준일 현재 감사위원회를 설치하고 있으며, 주주총회 결의에의하여 3명의 감사위원이 감사업무를 수행하고 있습니다. 감사위원의 주요 인적사항은 다음과 같습니다.

감사위원 현황

성명
사외이사
여부
경력
회계ㆍ재무전문가 관련

해당 여부
전문가 유형
관련 경력

이충훈

예
2003 ~ 2010 금융감독원 분쟁조정실, 회계감독국, 법무실
2010 ~ 2012 법무법인 세종
2012 ~ 현재 법률사무소 씨엠 대표변호사
예
금융기관·정부·증권유관기관 등 경력자
- 금융감독원 근무 경력 7년

박찬희
예

2000 ~ 2001 ㈜Axisoft 이사(Business Development, Investor Relations)

2001 ~ 2002 중앙인사위원회 과장

2002 ~ 현재 중앙대학교 경영대학 교수

-
-
-

이한상

예

2006 ~ 2011 The University of Oklahoma 경영대학 회계학과 조교수
2011 ~ 2013 한국회계기준원 초빙연구위원/자문교수
2013 ~ 2015 서울지방국세청 국세심사위원회 위원
2011 ~ 현재 고려대학교 경영대학 교수

2017 ~
현재 고려대학교 대학사업단장

예
회계·재무분야 학위보유자
- 미시건스테이트대학교
 경영학 박사 (회계학 전공)
- 오클라호마대학교 경영대학
 회계학과 조교수 ('06~'11)

나. 감사위원회 위원의 독립성 및 전문성
당사는 관련 법령의 규정에 의하여 감사위원을 선임하고 있으며, 감사위원회의 주요 운영현황은 다음과 같습니다.

1) 감사위원회의 구성
- 위원회 위원(이하 "위원"이라 한다)은 주주총회에서 선임한다.
- 위원회는 3인 이상의 이사로 구성하고 위원의 3분의 2 이상은 사외이사 이어야
 한다.
- 위원 중 1인 이상은 상법 제542조의11 제2항에서 정하는 회계 또는 재무전문가
 이어야 한다.
- 사외이사인 위원이 사임ㆍ사망 등의 사유로 인하여
제2항
의 규정에 의한
 사외이사의 구성비율 또는 감사위원회의 구성요건에 미달하게 된 때에는 그
 사유가 발생한 후 최초로 소집되는 주주총회에서 위원회의 구성요건이 충족
 되도록 하여야 한다.
-
감사위원의 선출과 관련된 주요 내용과 충족 여부는 아래와
같다.

선출기준의 주요내용
선출기준의 충족여부
관련 법령 등

- 3명의 이사로 구성
충족 (3명)
상법 제415조의2 제2항

- 사외이사가 위원의 3분의 2 이상
충족 (전원 사외이사)

- 위원 중 1명 이상은 회계 또는 재무전문가
충족 (이충훈, 이한상 2인)
상법 제542조의11 제2항

- 감사위원회의 대표는 사외이사

충족 (사외이사)

- 그밖의 결격요건(최대주주의 특수관계자 등)
충족 (해당사항 없음)
상법 제542조의11 제3항

2) 감사위원회 위원의 독립성

성명

선임배경
추천인
임기
연임여부 및
연임횟수
회사와의 관계
최대주주 또는 
주요주주와의 관계

이충훈

금융 관련 법률 전문가
이사회
3년

연임(1)

-
-

박찬희
경영 전문가
이사회

3년

신임

-
-

이한상

회계 전문가
이사회

3년

신임

-
-

또한 당사는 감사위원회 직속으로 대표이사 산하 조직과 분리된 감사위원회 지원실을 설치/운영함으로써, 감사위원회 감독 업무의 독립성을 확보하고 있습니다.

다. 감사위원회의 활동

1
) 감사위원회 개최 내역

개최일자
의안내용
가결여부
사외이사의 성명

이충훈

(출석률: 100%)

박찬희

(출석률: 100%)

이한상

(출석률: 100%)

찬반여부

2020-02-25
- 2019년 내부회계관리제도 운영실태 보고
-
-
-
-

2020-03-12
- 내부감사 실적
- 감사위원회 지원 조직 설치 보고
- 2019년 결산 검토의 건
- 2020년 내부감사 계획 승인의 건
- 2019년 내부회계관리제도 운영실태 평가

-
-
가결
가결
-

-
-
찬성
찬성
-
-
-
찬성
찬성
-
-
-
찬성
찬성
-

2020-05-13

- 내부감사 실적
- 2020년 내부회계관리제도 운영 계획 보고
- 감사위원회 지원실 신설 보고
- 2020년 1분기 재무 실적 보고
- 2019년 외부감사인
감사결과 평가

-
-
-
-
-

-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

라. 감사위원회 교육실시 현황

교육일자
교육실시주체
참석 감사위원
불참시 사유
주요 교육내용

2020.02.25

삼정회계법인

이충훈
 박찬희
 이한상

-

- 내부회계관리제도에 대한 감사위원회 역할
- 감사위원회 운영실태 평가

마. 감사위원회 지원조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

준법경영실

32

실장 등 32명
 (평균 2.4년)

윤리경영 감사(경영진단팀),

공정거래법 준수 점검(업무지원팀),

법무 리스크 점검(법무RM팀)

내부회계관리제도 관리(내부회계관리팀)

사업지원실

8

각 지원팀장 등 8명
 (평균 3.1년)

본사 및 현장 업무 감사

(토목/주택/플랜트/사업지원팀)

재무관리실

4

회계 담당임원 등 4명
 (평균 6.2년)

재무 결산 실적 보고(회계팀),

감사위원회 운영 지원(재무기획팀)

바. 준법지원인의 인적사항 및 주요경력

성명
주요경력
비고

최혁준

- 사법연수원 33기 수료

- 前 법률사무소 이화, 대지 근무
- 現 대림산업㈜ 준법경영실 법무 담당 임원

-

사. 준법지원인의 주요 활동내역 및 그 처리 결과

- 임직원 준법교육 실시

- 법률자문, 계약검토 등 일상적 준법지원 활동

- 주요 법령 제, 개정 모니터링 및 사내 전파

- 본사 및 현장 준법 점검활동

아. 준법지원인 등 지원조직 현황

준법지원인 등 지원조직 현황

부서(팀)명
직원수(명)
직위(근속연수)
주요 활동내역

법무지원팀

9

부장 : 4명

차장 : 3명

대리 : 2명

(평균 근속연수: 6.3년)

- 준법교육

- 소송, 중재 수행

- 법률자문, 계약검토

- 본사 준법점검

법무RM팀

10

부장 : 6명

차장 : 3명

대리 : 1명

(평균 근속연수: 9.0년)

- 수주심의

- 사업본부 법률지원(계약검토, 법률자문)

- 계약관리, CM운영

- 현장점검지원

※ 근속기간에는 ‘기간의 정함이 없는 자(정규직) ’근속기간만을 산정함

3. 주주의 의결권 행사에 관한 사항

가. 투표제도
당사는 정관 제31조에 의하여 상법 제382조의2에서 규정하는 집중투표제 적용을 배제하고 있습니다. 서면투표제, 전자투표제도 또한 정관에서 채택하고 있지 않습니다
.

나. 소수주주권 및 경영권 경쟁
당사는 대상 기간 중 소수주주권 및 회사의 경영지배권에 관한 경쟁이 있었던 경우가 없습니다

Ⅵ. 주주에 관한 사항

1. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 주, %)

성 명
관 계
주식의
종류
소유주식수 및 지분율
비고

기 초
기 말

주식수
지분율
주식수
지분율

㈜대림코퍼레이션
최대주주
보통주
7,541,162
21.67
7,541,162
21.67
-

(학)대림학원
특수관계인
보통주
439,419
1.27
439,419
1.27
-

이해창
특수관계인
보통주
12,407
0.04
12,407
0.04
-

이진숙
특수관계인
보통주
29,001
0.08
29,001
0.08
-

이윤영
특수관계인
보통주
21,724
0.06
21,724
0.06
-

이두용
특수관계인
보통주
744
0.00
744
0.00
-

이부용
특수관계인
보통주
49
0.00
49
0.00
-

(학)대림학원
특수관계인
우선주
205,197
5.40
205,197
5.40
-

㈜대림코퍼레이션
최대주주
우선주
25,000
0.66
25,000
0.66
-

이해창
특수관계인
우선주
1,000
0.03
1,000
0.03
-

이진숙
특수관계인
우선주
1,000
0.03
1,000
0.03
-

이윤영
특수관계인
우선주
1,000
0.03
1,000
0.03
-

계
보통주
8,044,506
23.12
8,044,506
23.12
-

우선주
233,197
6.14
233,197
6.14
-

2. 최대주주의 주요경력 및 개요

가. 최대주주(법인 또는 단체)의 기본정보

명 칭
출자자수
(명)
대표이사
(대표조합원)
업무집행자
(업무집행조합원)
최대주주
(최대출자자)

성명
지분(%)
성명
지분(%)
성명
지분(%)

㈜대림코퍼레이션
9
이준우
-
-
-
이해욱
52.26

-
-
-
-
-
-

나. 설립 이후의 변동상황

1994.10 회사설립
 1994.10 싱가포르지점 설치
 1995.05 중국 BEIJING, SHANGHAI 및 베트남 HOCHIMINH 사무소 설치
 1996.05 중국 GUANGZHOU 사무소 설치
 2001.11 한림상운 합병
 2003.04 중국 BEIJING 사무소 철수
 2007.03 중국 이편세(상해)무역유한공사 설립

2008.02 대림 베트남 설립 

2008.11 대림에이치앤엘㈜ 합병

2011.12 중국 이편세 북경 분공사 설립

2015.07 대림아이앤에스㈜ 합병

 2019.07 ㈜대림피앤피 분할

다. 임원 현황

직위
임원명
선임일
등기일
주요경력

대표이사
(상근)
이준우
2019-06-28
2019-07-02
現 - ㈜대림코퍼레이션 대표이사

이사
(상근)

이상기
2017-02-08
2017-02-09

現 - ㈜대림코퍼레이션 부
회장

이사
(상근)
최창명
2015-12-15
2015-12-17
現 - ㈜대림코퍼레이션 상무

이사
(상근)
김연욱
2018-12-14
2018-12-18
現 - ㈜대림코퍼레이션 상무

감사
(비상근)
정재호
2020-03-30
2020-03-31

現 - 대림산업

㈜ 담당임원

※ 상기 임원 현황은 2020년 3월 31일 기준입니다.
※ 최초선임일 기준입니다.

라. 주요주주 현황

(기준일 :
2020.05.15)

(단위 : 주, %)

주주명
최대주주와의 관계
소유주식수
지분율

이해욱
본인
5,501,679
52.26%

유한회사 캘거리홀딩스
-
1,606,960
15.26%

유한회사 돌핀홀딩스
-
1,191,614
11.32%

유한회사 그레이스홀딩스
-
638,774
6.07%

(재)대림문화재단
비영리법인
652,789
6.20%

학교법인 대림학원
비영리법인
285,599
2.71%

(재)대림수암장학문화재단
비영리법인
61,000
0.58%

이해승
제
54,628
0.52%

기타
-
845
0.01%

자기주식
-
534,005
5.07%

총 계
10,527,893
100.00%

마. 최대주주(법인 또는 단체)의 최근 결산기 재무현황

(단위 : 백만원)

구 분

법인 또는 단체의 명칭
㈜대림코퍼레이션

자산총계
2,510,100

부채총계
1,380,884

자본총계
1,129,216

매출액
581,027

영업이익
21,100

당기순이익
13,018

바. 사업현황 등 회사 경영 안정성에 영향을 미칠 수 있는 주요 내용

회사는 석유화학 상품 중심의 Trading, 선박을 이용한 해운물류 서비스, 건설정보화 및 IT 인프라 중심의 ITC(IT Convergence) 사업을 영위하고 있습니다. 당분기 현재 회사 경영 안정성에 영향을 미칠 수 있는 사항은 없습니다.

3. 최대주주 변동내역

당기 중 최대주주 변동은 없습니다.

4. 주식 소유현황

주식 소유현황

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 주)

구분
주주명
소유주식수
지분율
비고

5% 이상 주주
㈜대림코퍼레이션
7,541,162
21.67%
보통주

국민연금공단

4,646,251

13.35%

보통주

우리사주조합
-
-
-

5. 소액주주 현황

소액주주현황

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 주)

구 분
주주
보유주식
비 고

주주수
비율
주식수
비율

소액주주
14,656
95.44%
23,484,306
60.83%
-

※ 최근 주주명부폐쇄일인 2019년 12월 31일 기준입니다.

6.
주식 사
무

정관상 신주인수권의 내용

제10조(신주인수권)
① 이 회사의 주주는 신주발행에 있어서 그가 소유한 주식수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 가진다. 
② 이사회는 제1항의 규정에 불구하고 다음 각호의 경우에는 주주외의 자에게 신주를 배정할 수 있다. 
1. 주주우선공모의 방식으로 신주를 발행하는 경우
2. 발행주식총수의 100분의 30을 초과하지 않는 범위 내에서 일반공모의 방식으로 신주를 발행하는 경우
3. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 긴급한 자금조달을 위하여 국내외 금융기관 또는 기관투자자에게 
 신주를 발행하는 경우
4. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 사업상 중요한 기술도입, 연구개발, 생산ㆍ판매ㆍ자본제휴를 
 위하여 그 상대방에게 신주를 발행하는 경우
5. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 주식예탁증서(DR) 발행에 따라 신주를 발행하는 경우
③ 제2항에 따라 주주외의 자에게 신주를 배정하는 경우 상법 제416조 제1호, 제2호, 제2호의 2, 제3호 및 제4호에서 정하는 사항을 그 
 납입기일의 2주 전까지 주주에게 통지하거나 공고하여야 한다.

④ 제2항 각호의 어느 하나의 방식에 의해 신주를 발행할 경우에는 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정한다.

⑤ 주주가 신주인수권을 포기 또는 상실하거나 신주배정에서 단주가 발생하는 경우에 그 처리 방법은 이사회의 결의로 정한다.

결 산 일
12월 31일
정기주주총회일
3월 중

주주명부폐쇄기간
1월 1일부터 1월 15일 까지(주주명부폐쇄기준일 : 12월 31일)

주권의 종류

「주식ㆍ사채등의 전자등록에 관한 법률」에 따라 주권 및 신주인수권 증서에 표시되어야 할 권리가
의무적으로 전자등록 됨에 따라 '주권의 종류'를 기재하지 않음

명의개서대리인
한국예탁결제원
(주소 : 서울시 영등포구 여의나루로4길 23, 전화번호 : 02-3774-3000)

주주의 특전
없음
공고게재신문
대림산업 인터넷 홈페이지 (http://www.daelim.co.kr)
(다만, 당사 홈페이지에 게재할 수 없을 때에는 서울특별시에서
발행되는 한국경제신문에 게재할 수 있음)

7. 주가 및 주식거래 실적

(단위 : 원, 주)

구 분
2019년 10월
2019년 11월
2019년 12월
2020년 01월
2020년 02월
2020년 03월

보통주
주가
최 고
102,500
94,300
91,600
87,800
85,100
75,700

최 저
91,000
89,900
86,100
81,000
72,500
49,000

평 균
95,521
92,702
89,263
84,893
79,382
63,570

거래량
일별최고거래량
272,190
228,862
321,983
235,620
199,093
958,005

일별최저거래량
52,245
46,397
50,887
60,015
71,948
99,384

월간거래량
2,177,840
2,090,794
2,587,668
2,411,935
2,643,526
7,139,476

우선주
주가
최 고
42,300
40,650
41,850
41,300
39,500
35,700

최 저
39,200
39,200
38,000
38,700
33,750
22,950

평 균
40,552
39,809
39,855
39,998
37,222
27,872

거래량
일별최고거래량
14,536
11,984
17,964
7,956
16,644
69,696

일별최저거래량
1,338
383
1,165
639
927
2,180

월간거래량
107,329
78,354
127,359
73,797
124,153
555,602

Ⅶ. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원 등의 현황

가. 임원 현황

(기준일 :
2020.05.15
)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
등기임원
여부
상근
여부
담당
업무
주요경력
소유주식수
최대주주와의
관계
재직기간
임기
만료일

의결권
있는 주식
의결권
없는 주식

이준용
남
1938.07
명예회장
미등기임원
상근
-
덴버대학원 통계학(석사)
-
-
-
1966.02 ~
-

이해욱
남
1968.02
회장
미등기임원
상근
-
콜롬비아대학원 응용통계학(석사)
-
-
최대주주(대림코퍼레이션)의 최대주주
1995.09 ~ 1998.03
 2001.04 ~
-

김상우
남
1966.07
부회장
등기임원
상근
대표이사
뉴욕대학원 경영학
 前) SK Telecom 등
-
-
-
2017.05 ~
2021.03.21

배원복
남
1961.11
본부장
등기임원
상근
대표이사
랭커스터대학원 MBA
 前) 대림오토바이㈜ 대표이사
-
-
-
2019.06 ~
2022.10.15

유재호
남
1958.10
본부장
미등기임원
상근
플랜트사업본부 본부장
진주기계공업고교
-
-
-
1981.08 ~
-

박상신
남
1962.04
본부장
미등기임원
상근
주택사업본부 본부장
고려대 경영학
 前) 고려개발㈜ 대표이사
-
-
-
2017.08 ~
-

권수영
남
1969.10
본부장
미등기임원
상근
토목사업본부 본부장
연세대 토목공학(석사)
-
-
-
1995.02 ~
-

김길수
남
1961.06
본부장
미등기임원
상근
사업개발본부장
서울대 화학공학
-
-
-
1984.02 ~
-

김만중
남
1965.01
본부장 
(兼 CMO)
미등기임원
상근
유화사업본부장 (兼 CMO)
서울대 화학공학
-
-
-
1989.08 ~
-

신현식
남
1971.02
CRO
미등기임원
상근
CRO
NYU School of Law(석사)
 前) 법무법인 세종
-
-
-
2018.10 ~
-

이진호
남
1966.11
CSO
미등기임원
상근
CSO
서울대학원 화학(석사)
145
-
-
1992.08 ~
-

박기순
남
1964.10
연구소장
 (兼 CTO)
미등기임원
상근
연구소장 (兼 CTO)
서울대학원 화학공학(박사)
-
-
-
1995.02 ~
-

박성우
남
1965.09
실장
미등기임원
상근
재무관리실 실장
하버드대학원 MBA
 前) STX 근무
-
-
-
2013.09 ~
-

이용상
남
1964.07
실장
미등기임원
상근
플랜트사업본부 실장
한양대 화학공학
-
-
-
1990.02 ~
-

이종태
남
1965.03
실장
미등기임원
상근
주택사업본부 실장
연세대 건축공학
-
-
-
1991.01 ~
-

김승규
남
1964.08
실장
미등기임원
상근
플랜트사업본부 실장
한양대 화학공학
-
-
-
1990.01 ~
-

정승태
남
1949.09
실장
미등기임원
상근
준법경영실/안전품질실 실장
서울대학원 행정학(석사)
 前) 대림에이치앤엘㈜ 근무
-
-
-
1977.01 ~ 1993.02
 2015.11 ~
-

이정은
여
1978.08
실장
미등기임원
상근
주택사업본부 실장
세종대학원 미술교육(석사)
 前) 대림문화재단 근무
-
-
-
2017.06 ~
-

강윤호
남
1964.01
실장
미등기임원
상근
인재관리실 실장
단국대 경제학
-
-
-
1991.01 ~ 1998.10
 2000.10 ~
-

김민수
남
1967.03
실장
미등기임원
상근
토목사업본부 실장
연세대학원 토목공학(석사)
-
-
-
1992.09 ~
-

이동희
남
1971.12
실장
미등기임원
상근
토목사업본부 실장
서울대 토목공학
 前) 에쓰이네스트 근무
-
-
-
2003.03 ~ 2007.06
 2013.02 ~
-

유영광
남
1965.02
실장
미등기임원
상근
사업지원실 실장
연세대 경영학
-
-
-
1988.01 ~
-

이기선
남
1959.04
실장
미등기임원
상근
대림산업주식회사 CPO
헬싱키대학원 MBA
 前) LG전자 근무
-
-
-
2018.05 ~
-

신영식
남
1971.12
실장
미등기임원
상근
경영기획실 실장
UC버클리대학원 기계공학(박사)
 前) LS산전 근무
-
-
-
2020.01 ~
-

김정욱
남
1968.03
사업부장
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
연세대 건축공학

1992.01 ~
-

김경희
남
1964.07
사업부장
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
한양대 건축공학
-
-
-
1990.01 ~
-

이규성
남
1965.07
사업부장
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
경희대 건축공학
-
-
-
1992.01 ~
-

박근창
남
1968.11
사업부장
미등기임원
상근
유화사업본부 사업부장
전북대 화학공학
-
-
-
1993.01 ~
-

양창식
남
1972.01
사업부장
미등기임원
상근
유화사업본부 사업부장
성균관대 무역학
-
-
-
1997.01 ~
-

주성태
남
1966.07
공장장
미등기임원
상근
유화사업본부 공장장
전남대 공업화학
-
-
-
1991.08 ~
-

성기설
남
1963.05
팀장
미등기임원
상근
사업개발본부 팀장
단국대 화학공학
-
-
-
1990.01 ~
-

황태수
남
1965.10
팀장
미등기임원
상근
사업개발본부 팀장
포항공과대학원 화학공학(석사)
-
-
-
1996.12 ~
-

서영훈
남
1972.12
담당임원
미등기임원
상근
모스크바지사장
모스크바대학원 법학(석사)
 前) MIR Consulting 대표이사
-
-
-
2013.11 ~
-

강영혁
남
1963.05
담당임원
미등기임원
상근
플랜트사업본부 담당임원
충남대 기계설계학
-
-
-
1989.01 ~
-

양철원
남
1960.11
담당임원
미등기임원
상근
플랜트사업본부 담당임원
한양대 공업화학
-
-
-
1995.05 ~
-

이영대
남
1962.12
담당임원
미등기임원
상근
토목사업본부 담당임원
서울시립대 토목공학
-
-
-
1987.01 ~
-

문병두
남
1966.02
담당임원
미등기임원
상근
플랜트사업본부 담당임원
서울대 농공학
-
-
-
1990.01 ~
-

홍록희
남
1965.06
담당임원
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
한양대학원 도시공학(박사)
-
-
-
1991.01 ~
-

김홍대
남
1968.02
담당임원
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
전북대 건축공학
-
-
-
1993.12 ~
-

임관묵
남
1965.02
담당임원
미등기임원
상근
플랜트사업본부 담당임원
서강대 화학공학
-
-
-
1995.04 ~
-

이진석
남
1964.02
담당임원
미등기임원
상근
토목사업본부 담당임원
성균관대 토목공학
-
-
-
1990.01 ~
-

김형순
남
1961.01
담당임원
미등기임원
상근
플랜트사업본부 담당임원
전북대 정밀기계공학
 前) 포스코건설 근무
-
-
-
1995.05 ~ 2006.09
 2013.09 ~
-

박현섭
남
1965.07
담당임원
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
서울대 건축학
-
-
-
1991.08 ~
-

박기형
남
1964.04
담당임원
미등기임원
상근
플랜트사업본부 담당임원
서강대 화학공학
-
-
-
1994.02 ~
-

유재형
남
1971.01
담당임원
미등기임원
상근
플랜트사업본부 담당임원
세종대학원 경영학(석사)
-
-
-
1996.07 ~
-

최병권
남
1966.02
담당임원
미등기임원
상근
외주구매실 담당임원
고려대학원 행정학(석사)
-
-
-
1996.01 ~
-

최혁준
남
1972.12
담당임원
미등기임원
상근
준법경영실 담당임원
서울대 사법학
 前) 법무법인 대지 근무
-
-
-
2007.05 ~
-

송예현
남
1964.03
담당임원
미등기임원
상근
경영기획실 담당임원
한양대학원 경영학(석사)
-
-
-
1981.12 ~
-

정기형
남
1966.05
담당임원
미등기임원
상근
외주구매실 담당임원
중앙대 무역학
-
-
-
1990.01 ~
-

최택용
남
1968.09
담당임원
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
동국대 법학
151
-
-
1993.01 ~
-

김도형
남
1968.09
담당임원
미등기임원
상근
오만통합지사장
서강대 영어영문학
-
-
-
1995.01 ~
-

임재현
남
1963.08
담당임원
미등기임원
상근
토목사업본부 담당임원
우송대학원 철도건설환경공학(석사)
 前) 현대엔지니어링 근무
-
-
-
1995.07 ~
-

이현동
남
1969.12
담당임원
미등기임원
상근
사업지원실 담당임원
부경대학원 토목공학(석사)
 前) 한진중공업 근무
-
-
-
2005.11 ~
-

강경중
남
1973.01
담당임원
미등기임원
상근
재무관리실 담당임원
서울대 종교학
 前) 웹텍창업투자 근무
-
-
-
2008.04 ~
-

이경모
남
1969.08
담당임원
미등기임원
상근
경영기획실 담당임원
서울대학원 경영학(석사)
 前) 대림아이앤에스 근무
-
-
-
2014.06 ~
-

임재훈
남
1969.11
담당임원
미등기임원
상근
준법경영실 담당임원
고려대학원 금융법학(석사)
 前) 대검찰청 근무
-
-
-
2015.05 ~
-

임희석
남
1969.10
담당임원
미등기임원
상근
경영기획실 담당임원
한양대 홍보학
-
-
-
1995.06 ~
-

현청룡
남
1971.01
담당임원
미등기임원
상근
재무관리실 담당임원
고려대 경영학
-
-
-
1997.01 ~
-

피광희
남
1968.02
담당임원
미등기임원
상근
안전품질실 담당임원
인하대 건축공학
-
-
-
1993.01 ~
-

김정태
남
1965.11
담당임원
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
고려대 교육과
-
-
-
1990.01 ~
-

우경호
남
1967.04
담당임원
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
국민대 건축공학
-
-
-
1993.01 ~
-

임정빈
남
1967.12
담당임원
미등기임원
상근
토목사업본부 담당임원
연세대 토목공학
-
-
-
1993.08 ~
-

김대규
남
1967.03
담당임원
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
광운대 건설법무학(박사)
-
-
-
1994.08 ~
-

나재현
남
1968.02
담당임원
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
고려대 건축공학
-
-
-
1995.01 ~
-

이상수
남
1970.08
담당임원
미등기임원
상근
사업지원실 담당임원
부산대 회계학
-
-
-
1996.01 ~
-

박병환
남
1970.01
담당임원
미등기임원
상근
준법경영실 담당임원
연세대 경영법무학(석사)
 前) 대림산업 석유화학사업부 근무
-
-
-
2012.01 ~
-

이정환
남
1970.05
담당임원
미등기임원
상근
경영기획실 담당임원
연세대 경영학과(석사)
 前) SK그룹 근무
-
-
-
2019.11 ~
-

이용석
남
1969.09
담당임원
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
서울대 조경학
-
-
-
1995.01 ~
-

정재호
남
1969.09
담당임원
미등기임원
상근
재무관리실 담당임원
건국대 신문방송학
-
-
최대주주(대림코퍼레이션)의 비상근 감사
1995.08 ~
-

우영진
남
1968.02
담당임원
미등기임원
상근
토목사업본부 담당임원
버지니어폴리텍대학원 토목공학(박사)
 前) 세종대 근무
-
-
-
2004.03 ~
-

박민용
남
1972.07
담당임원
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
홍익대 건축학
 前) SK네트웍스 근무
-
-
-
2017.02 ~
-

김윤전
여
1980.08
담당임원
미등기임원
상근
주택사업본부 담당임원
헬싱키대학원 MBA
 前) 두산
-
-
-
2017.08 ~
-

김민석
남
1971.02
담당임원
미등기임원
상근
경영기획실 담당임원
포항공과대학원 전자전기공학(박사)
 前) LG전자 근무
-
-
-
2020.01 ~
-

이진규
남
1968.04
담당임원
미등기임원
상근
석유화학사업부 담당임원
연세대 경영학
 前) ㈜대우조선해양 등
-
-
-
2019.12 ~
-

성덕훈
남
1967.05
담당임원
미등기임원
상근
유화사업본부 담당임원
전북대학원 화학공학(석사)
-
-
-
1995.04 ~
-

허융
남
1972.05
담당임원
미등기임원
상근
사업개발본부 담당임원
연세대학원 경영학(석사)
-
-
-
1998.03 ~
-

지병섭
남
1966.01
담당임원
미등기임원
상근
석유화학사업부 담당임원
성균관대 화학공학
-
-
-
1997.01 ~
-

이진욱
남
1975.10
담당임원
미등기임원
상근
사업개발본부 담당임원
성균관대 경영학(석사)
 前) 한국수출입은행 등
-
-
-
2019.04 ~
-

이덕재
남
1965.02
담당임원
미등기임원
상근
석유화학사업부 담당임원
연세대 영어영문학
-
-
-
1991.01 ~
-

백종균
남
1964.01
전문임원
미등기임원
상근
기술개발원 원장
KAIST대학원 토목공학(박사)
-
-
-
1994.08 ~
-

고현신
남
1968.07
전문임원
미등기임원
상근
플랜트사업본부 전문임원
고려대 화학공학
-
-
-
1994.01 ~
-

조춘환
남
1967.09
전문임원
미등기임원
상근
안전품질실 전문임원
경기대 건축공학(석사)
-
-
-
1995.08 ~
-

김정헌
남
1972.12
전문임원
미등기임원
상근
주택사업본부 전문임원
경희대 건축공학(석사)
-
-
-
1996.01 ~
-

최영락
남
1975.08
전문임원
미등기임원
상근
주택사업본부 전문임원
한양대 건축공학
-
-
-
1998.03 ~
-

정인
남
1973.05
전문임원
미등기임원
상근
준법경영실 전문임원
조선대 사학
 前) 대검찰청 근무
-
-
-
2019.03 ~
-

남용
남
1948.03
고문
등기임원
상근
건설사업부 고문
서울대 경제학
-
-
-
2013.04 ~
2021.03.21

김성열
남
1957.11
고문
미등기임원
상근
플랜트사업본부 고문
전주공업고등학교
-
-
-
1995.03 ~
-

허옥
남
1960.02
고문
미등기임원
상근
경영지원본부 고문
한경대 안정환경공학(석사)
-
-
-
1977.12 ~
-

장달중
남
1948.04
고문
미등기임원
비상근
건설사업부 고문
UC버클리대학원 정치학(박사)
 서울대 정치외교학부 명예교수
-
-
-
2013.03 ~ 2019.03
 2019.03 ~
-

한준호
남
1945.07
이사
등기임원
비상근
대림산업주식회사 사외이사
서울대 법학
 ㈜삼천리 회장
-
-
-
2015.03 ~
2021.03.21

박찬희
남
1964.12
이사
등기임원
비상근
대림산업주식회사 사외이사
하버드대학원 경영학(박사)
 중앙대 경영학부 교수
-
-
-
2018.03 ~
2021.03.21

이충훈
남
1971.06
이사
등기임원
비상근
대림산업주식회사 사외이사
연세대 법학
 법무법인 씨엠 대표변호사
-
-
-
2017.03 ~
2023.03.27

이한상
남
1971.07
이사
등기임원
비상근
대림산업주식회사 사외이사
미시건스테이트대학원 경영학(박사)
 고려대 경영대학 교수
-
-
-
2018.03 ~
2021.03.21

김일윤
남
1970.02
이사
등기임원
비상근
대림산업주식회사 사외이사
연세대 경영학(석사)
 PIA 대표이사
-
-
-
2019.03 ~
2022.03.21

※ 상기 임원 현황은 보고서 작성기준일 재직 기준입니다.

1) 보고기간 종료일 이후 임원의 현황

(기준일 :
2020.05.15
)

구 분
성명
성별
출생년월
직위
담당업무
사유

퇴임
김영호
남
1964.09
사업부장
유화사업본부 사업부장
퇴임

퇴임
김경준
남
1965.10
담당임원
토목사업본부 담당임원
퇴임

2) 등기임원 겸직 현황

(기준일 :
2020.03.31
)

성 명
겸임현황
비 고

회사명
직책
선임시기

김상우
여천NCC㈜
비상근이사
2017.08
-

Daelim EMA Management Limited
대표이사
2016.09
-

EMA Power Investment Limited
비상근이사
2016.04
-

InfraCo Asia Indus Wind Pte. Ltd.
비상근이사
2017.09
-

InfraCo Asia Keenjhar Wind Pte. Ltd.
비상근이사
2017.09
-

대림에너지㈜
대표이사
2019.12
-

Daelim Chemical USA, INC
대표이사
2018.01
-

남용
(학)대림학원
이사장
2018.05

-

박찬희
㈜케이티
사외이사
2020.03

-

이한상
동아쏘시오홀딩스㈜
사외이사
2018.03

-

김일윤
㈜피아이에이
대표이사
2018.06

-

3) 미등기임원 겸직 현황

(기준일 :
2020.03.31
)

성 명
겸임현황
비 고

회사명
직책
선임시기

강경중
(학)대림학원
비상근감사
2018.05
-

대림에너지㈜
비상근감사
2018.02
-

밀머란에스피씨㈜
비상근감사
2018.02
-

송도파워㈜
비상근감사
2018.03
-

강영혁
달림남경
대표이사
2011.08
-

김경준
서울터널㈜
대표이사
2018.01
-

덕송내각고속화도로㈜
대표이사
2018.11
-

포항영일신항만㈜
비상근이사
2018.12
-

김도형
Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
대표이사
2018.11
-

김만중
폴리미래㈜
비상근이사
2018.12
-

김민수
DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD.
비상근이사
2018.03
-

김형순
DAELIM USA, INC.
대표이사
2019.02
-

박기형
OMZ-Daelim LLC.
대표이사
2018.07
-

박민용
제주항공우주호텔㈜
대표이사
2019.12
-

청진이삼프로젝트㈜
대표이사
2019.12
-

서영훈
OMZ-Daelim LLC.
비상근이사
2019.03
-

Daelim RUS LLC
대표이사
2019.01
-

송예현
송도파워㈜
비상근이사
2018.03
-

신현식
대림에너지㈜
비상근이사
2019.03
-

우영진
CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION
비상근이사
2017.04
-

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
상근이사
2017.04
-

유재형
Daelim Malaysia Sdn Bhd
비상근이사
2018.09
-

이동희
CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION
비상근이사
2017.03
-

Mira Power Limited.
비상근이사
2019.12
-

NWEDC
비상근이사
2019.12
-

이상수
송도파워㈜
대표이사
2018.12
-

고려개발㈜
비상근이사
2018.12
-

㈜삼호
비상근이사
2019.03
-

청진이삼프로젝트㈜
비상근이사
2018.11
-

이영대
남서울경전철㈜
대표이사
2018.03
-

이정환
대림오토바이㈜
비상근이사
2020.02
-

대림자동차공업㈜
비상근이사
2020.02
-

글래드호텔앤리조트㈜
비상근이사
2020.02
-

이종태
험프리에스엘큐원㈜
대표이사
2018.12
-

이진규
포천파워㈜
비상근이사
2020.03
-

이진호
대림에너지㈜
비상근이사
2018.12
-

여천NCC㈜
비상근이사
2018.12
-

폴리미래㈜
비상근이사
2018.12
-

이현동
송도파워㈜
비상근이사
2018.12
-

임관묵
Daelim Philippines, Inc.
비상근이사
2016.11
-

정재호
대림오토바이㈜
비상근감사
2020.02
-

대림자동차공업㈜
비상근감사
2020.02
-

글래드호텔앤리조트㈜
비상근감사
2020.02
-

최택용
㈜대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사
대표이사
2019.12
-

현청룡
Daelim Malaysia Sdn Bhd
비상근이사
2018.09
-

Daelim Philippines, Inc.
비상근이사
2018.11
-

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.
비상근이사
2018.08
-

DAELIM USA, INC.
비상근이사
2019.02
-

여천NCC㈜
비상근감사
2019.03
-

폴리미래㈜
비상근감사
2019.03
-

㈜대림피앤피
비상근감사
2019.07
-

P.T.Daelim Utama Construction
비상근이사
2019.08
-

※ 선임시기는 취임월 기준임(중임인 경우 최종 중임월)

나. 직원 등 현황

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 백만원)

직원
소속 외
근로자
비고

사업부문
성별
직 원 수
평 균
근속연수
연간급여
총 액
1인평균
급여액
남
여
계

기간의 정함이
없는 근로자
기간제
근로자
합 계

전체
(단시간
근로자)
전체
(단시간
근로자)

건설사업부
토목본부
남
698
-
543
-
1,241
13.0
32,607
26
-
-
-
-

건설사업부
토목본부
여
24
-
152
-
176
13.4
1,965
11
-

건설사업부
주택본부
남
930
-
1,049
-
1,979
12.7
48,380
24
-

건설사업부
주택본부
여
71
-
305
-
376
8.3
5,127
14
-

건설사업부
플랜트본부
남
1,094
-
154
-
1,248
12.4
31,867
26
-

건설사업부
플랜트본부
여
66
-
79
-
145
9.7
1,876
13
-

건설사업부
경영지원본부
남
433
-
60
-
493
11.1
14,198
29
-

건설사업부
경영지원본부
여
58
-
14
-
72
9.2
1,470
20
-

석유화학사업부
남
624
-
19
-
643
15.2
16,116
25
-

석유화학사업부
여
27
-
14
-
41
4.9
558
14
-

합 계
4,025
-
2,389
-
6,414
12.7
154,164
24
-

※ 연간급여총액은 소득세법 제 20조 2항에 따라 근로소득지급명세서의 '총급여' 기준으로 작성하였습니다.
※ 상기 평균근속년수는 '기간의 정함이 없는 근로자'를 기준으로 작성하였습니다.
※ 상기 기간제 근로자에는 건설현장 단위에서 직접 채용한 인원이 포함되어 작성되었습니다.
※ 상기 기간제 근로자에는 미등기임원이 포함되어 있습니다.
※ 당사는 "본 항목에 대해서는 분/반기보고서에서 기재를 생략할 수 있다"는 금융감독원 기업공시 실무안내에 따라 '소속외 근로자'항목은 기재를 생략했습니다.

다
. 미등기임원
보수 현황

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 백만원)

구 분
인원수
연간급여 총액
1인평균 급여액
비고

미등기임원
89
7,323
82
-

2. 임원의 보수 등

<이사ㆍ감사 전체의 보수현황>

1. 주주총회 승인금액

(단위 : 백만원)

구 분
인원수
주주총회 승인금액
비고

사내이사 및 사외이사
8
6,000
사외이사 5인 중 3인
감사위원회 위원 겸직

계
8
6,000
-

2. 보수지급금액

2-1. 이사ㆍ감사 전체

(단위 : 백만원)

인원수
보수총액
1인당 평균보수액
비고

8
2,821
317
-

2-2. 유형별

(단위 : 백만원)

구 분
인원수
보수총액
1인당
평균보수액
비고

등기이사
(사외이사, 감사위원회 위원 제외)
3
2,761
708
신규선임, 해임이사 보수 포함

사외이사
(감사위원회 위원 제외)
2
24
12
-

감사위원회 위원
3
36
12
-

감사
-
-
-
-

※ 보수 총액은 퇴직한 이사/감사를 포함하였으며 인원수는 작성기준일 현재 인원수입니다.
※ 1인당 평균보수액은 보수총액을 평균인원수로 나누어 계산하였습니다.

Ⅷ. 계열회사 등에 관한 사항

1. 해당 기업집단의 명칭 및 소속 회사의 명칭

가. 당사는 독점규제 및 공정거래에 관한 법률상 대림그룹에 속한 계열회사입니다. 
대림그룹은 2020년
당분기
말 현재

29개
의 국내 계열회사를 보유하고 있으며, 이 중 상장사는 당사를 포함하여
4개사
이고 비상장사는
25개
사
입니다. 계열회사의 명칭 및상장 여부는 아래 표와 같습니다.

구 분
주권상장
유무
회사수
회사명
법인번호
비 고

국 내
유가증권
시장상장
4
대림산업㈜
110111-0084915
-

고려개발㈜

110111-0052037

㈜삼호

110111-0163115

대림씨엔에스㈜

110111-0061228

비상장
25
㈜대림코퍼레이션
110111-1081093
-

㈜대림피앤피

110111-7160370

글래드호텔앤리조트㈜

220111-0001536

대림자동차공업㈜

110111-0227359

대림오토바이㈜

194211-0280230

에코술이홀㈜

115611-0045657

김해동서터널㈜

195511-0106752

송도파워㈜

110111-3936189

포천파워㈜

284411-0050771

험프리에스엘큐원㈜

110111-4340339

㈜켐텍

110111-4385731

에이플러스디㈜

110111-4390946

제주항공우주호텔㈜

224111-0021308

덕송내각고속화도로㈜

110111-4279596

밀머란에스피씨㈜

284411-0074721

대림에너지㈜

284411-0075258

하이웨이솔라㈜

170111-0514895

포승그린파워㈜

131311-0143077

청진이삼자산관리㈜

110111-4478908

청진이삼프로젝트㈜

110111-4478932

대림에이엠씨㈜

110111-6134425

㈜대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사

110111-6260486

㈜대림제6호부산우암동기업형임대위탁관리부동산투자회사

110111-6437184

영주에코파워㈜

175611-0022364

㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사

110111-7286366

※ "독점규제 및 공정거래에 관한 법률"에 의해 공정거래위원회가 지정한 상호출자제한기업집단 등의 소속회사와 관련된 2020년 변동 현황은 아래와 같습니다.
- 영주에코파워㈜ : 신규 계열회사 편입(2020.01)
- ㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사 : 신규 계열회사 편입(2020.01)
- ㈜삼호시트론시티 : 신규 계열회사 편입(2020.05)
- 코크레인에스피씨㈜ : 신규 계열회사 편입(2020.05)

- 대림에프엔씨㈜ : 신규 계열회사 편입(2020.05)

나. 해외 현지법인 현황은 다음과 같습니다.

구 분
주권상장
유무
회사수
회사명
비 고

해 외
비상장
37
Daelim Philippines, Inc.
필리핀

PT. Daelim Utama Construction
인도네시아

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.
말레이시아

Daelim Saudi Arabia Co.,Ltd.
사우디아라비아

易便世(上海)貿易有限公司
중국

Daelim Vietnam Ltd.
베트남

달림(남경) 건설관리 유한공사
중국

Daelim Hungary LLC
헝가리

Daelim USA, Inc.
미국

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
터키

DAELIM CHEMICAL USA, INC.
미국

DAELIM CHEMICAL USA LLC
미국

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD.
싱가포르

OMZ-Daelim LLC.
러시아

CANAKKALE HIGHWAY AND BRIDGE CONSTRUCTION INVESTMENT AND OPERATION
터키

Millmerran Investment Company V
라부안

Millmerran Investment Company VI
라부안

Millmerran Energy Financial Service Australia Pty Ltd.
호주

Daehan Wind Power Company PSC
요르단

Daelim EMA Management Limited
UAE

EMA Power Investment Limited
UAE

InfraCo Asia Keenjhar Wind Pte. Ltd.
싱가포르

InfraCo Asia Indus Wind Pte. Ltd.
싱가포르

DE Energia SpA
칠레

GR Chanquihue SPA
칠레

Daelim RUS LLC.
러시아

DE NILES LLC.
미국

Indeck Niles Development, LLC.
미국

Indeck Niles, LLC.
미국

GR Tamarugo SpA
칠레

Indeck Niles Asset Management, LLC
미국

GR Guindo SpA
칠레

Sol de Septiembre SpA
칠레

Cariflex PTE.LTD.
싱가포르

Cariflex Netherlands B.V.
네덜란드

Cariflex Brazil Industria e Comercio de Produtos Petroquimico Ltda
브라질

DE Cochrane SpA
칠레

※
2020년
해외 현지법인 변동 현황은 아래와 같습니다.
- GR Sauce SpA : Sol de Septiembre SpA에 흡수합병(2020.01)
- Daelim Dar Co.,Ltd. : 청산완료(2020.01)
- Cariflex Netherlands B.V. : 사업인수에 따른 지분취득(2020.03)
- Cariflex Brazil Industria e Comercio de Produtos Petroquimico Ltda : 사업인수 에 따른 지분취득(2020.03)
- DE Cochrane SpA : 법인설립 및 출자(2020.03)

2.
계열회사 계통도

지분율표 202003_사업보고서_20200513.jpg
계열회사 계통도 (2020.03)

3. 임원의 겸직현황 

Ⅷ. 임원 및 직원 등에
관한 사항 - 1. 임원 및 직원의 현황 -
가. 임원 현황
을 참고하시기 바랍니다.

4. 타법인출자 현황

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 백만원, 주, %)

법인명
최초취득일자
출자
목적
최초취득금액
기초잔액
증가(감소)
기말잔액
최근사업연도
재무현황

수량
지분율
장부
가액
취득(처분)
평가
손익
수량
지분율
장부
가액
총자산
당기
순손익

수량
금액

대림씨엔에스㈜ (상장)
1965.05.27
지배
1,442
6,468,876
50.81
55,223
-
-
-
6,468,876
50.81
55,223
336,931
2,408

대림자동차공업㈜ (비상장)
1978.03.14
지배
76,377
11,553,660
59.02
143,544
-
-
-
11,553,660
59.02
143,544
378,033
2,290

대림오토바이㈜ (비상장)
2018.03.01
지배
-
1,726,340
59.02
17,146
-
-
-
1,726,340
59.02
17,146
43,815
1,504

글래드호텔앤리조트㈜ (비상장)
1986.07.30
지배
10,002
10,000,000
100.00
252,038
-
-
-
10,000,000
100.00
252,038
396,499
10,957

㈜삼호 (상장)
1986.07.30
지배
13,778
11,071,821
72.94
137,325
-
-
-
11,071,821
72.94
137,325
851,720
95,096

고려개발㈜ (상장)
1988.03.31
지배
2,292
9,484,275
44.07
80,142
-
-
-
9,484,275
44.07
80,142
613,423
34,328

송도파워㈜ (비상장)
2008.07.16
지배
43,000
8,960,000
100.00
17,904
-
-
-
8,960,000
100.00
17,904
44,466
676

여천NCC㈜ (비상장)
1999.12.29
투자
300,000
10,000,000
50.00
384,308
-
-
-
10,000,000
50.00
384,308
2,550,051
343,067

폴리미래㈜ (비상장)
2000.09.01
투자
46,916
2,799,610
50.00
46,252
-
-
-
2,799,610
50.00
46,252
330,420
63,316

험프리에스엘큐원㈜ (비상장)
2010.04.29
투자
399
120,287
43.16
764
-
-
-
120,287
43.16
764
50,559
(73)

제주항공우주호텔㈜ (비상장)
2012.10.18
투자
547
1,178,800
42.10
591
-
-
-
1,178,800
42.10
591
22,486
(8,733)

㈜위례뉴스테이기업형임대개발전문위탁관리부동산투자회사 (비상장)
2015.11.11
투자
14,760
1,476,000
27.01
14,760
-
-
-
1,476,000
27.01
14,760
262,352
(4,100)

청진이삼자산관리㈜ (비상장)
2010.11.23
지배
10
8,059
80.59
57
-
-
-
8,059
80.59
57
1,020
103

청진이삼프로젝트㈜ (비상장)
2010.11.23
지배
1,000
5,850,005
48.46
112,165
-
-
-
5,850,005
48.46
112,165
764,359
9,804

대림에너지㈜ (비상장)
2013.12.31
지배
3,500
59,426,982
70.00
297,135
-
-
-
59,426,982
70.00
297,135
850,635
27,770

포천파워㈜ (비상장)
2016.09.05
투자
20,532
3,600,000
6.67
20,532
-
-
-
3,600,000
6.67
20,532
1,100,038
27,714

㈜대림제5호천안원성동기업형임대위탁관리부동산투자회사 (비상장)
2016.12.15
지배
300
30,000
100.00
300
-
-
-
30,000
100.00
300
298
(1)

㈜대림제6호부산우암동기업형임대위탁관리부동산투자회사 (비상장)
2017.06.21
투자
300
2,033,000
30.00
20,330
-
-
-
2,033,000
30.00
20,330
67,516
(157)

㈜고덕강일10피에프브이 (비상장)
2020.02.19
투자
1,255
-
-
-
251,000
1,255
-
251,000
25.10
1,255
-

코람코전문투자형사모부동산투자신탁제103호 (비상장)
2019.09.04
지배
15,199
-
98.06
15,199
-
-
-
-
98.06
15,199
15,632
(21)

㈜대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사 (비상장)
2019.11.08
지배
300
30,000
100.00
300
-
-
-
30,000
100.00
300
300
-

Daelim Malaysia,Sdn, Bhd (비상장)
1990.11.10
투자
57
187,500
25.00
-
-
-
-
187,500
25.00
-
22,756
860

P.T.Daelim Utama Construction (비상장)
1994.08.23
지배
49
319,999
100.00
-
-
-
-
319,999
100.00
-
671
235

Daelim Philippines, Inc (비상장)
1995.02.25
투자
101
120,000
40.00
-
-
-
-
120,000
40.00
-
84,838
12,723

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd (비상장)
1976.08.10
지배
1,148
2,409,800
99.99
-
-
-
-
2,409,800
99.99
-
87,515
6,294

달림(남경)건설관리유한공사 (비상장)
2008.06.11
지배
162
5,160,000
100.00
5,437
-
-
-
5,160,000
100.00
5,437
7,494
606

Daelim USA Inc (비상장)
2014.07.15
지배
10
7
100.00
-
-
-
-
7
100.00
-
5,042
(3,865)

Daelim Hungary LLC (비상장)
2013.05.24
투자
10
204
51.00
10
-
-
-
204
51.00
10
674
-

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S. (비상장)
2017.04.12
지배
93
24,885,300
100.00
7,928
-
-
-
24,885,300
100.00
7,928
196,144
64,572

DIAP-DAELIM JOINT VENTURE PTE. LTD. 
(비상장)
2014.12.24
투자
-
7,350,049
49.00
5,913
-
-
-
7,350,049
49.00
5,913
61,651
553

OMZ-Daelim LLC. (비상장)
2015.07.15
투자
243
-
48.00
243
-
-
-
-
48.00
243
9,012
(1,317)

DAELIM CHEMICAL USA, INC. (비상장)
2018.02.28
지배
4,391
1,230
100.00
139,095
-
3,667
-
1,230
100.00
142,762
138,939
(2,374)

과천지산옥타피에프브이 주식회사 (비상장)
2018.09.05
투자
1,050
210,000
21.00
1,050
-
-
-
210,000
21.00
1,050
9,815
(306)

Daelim RUS LLC. (비상장)
2019.02.18
지배
-
-
100.00
257
-
652
-
-
100.00
909
109
(227)

Cariflex PTE.LTD. (비상장)
2019.12.31
지배
-
1
100.00
-
229,000,000
272,831
-
229,000,001
100.00
272,831
-
-

㈜비채누리 (비상장)
2008.06.09
투자
53
11,500
11.50
-
-
-
-
11,500
11.50
-
1,813
-

㈜비채누리개발 (비상장)
2008.06.09
투자
525
657,800
11.50
-
-
-
-
657,800
11.50
-
3,474
(26)

거제빅아일랜드피에프브이㈜ (비상장)
2014.11.14
투자
2,000
400,000
10.00
2,000
-
-
-
400,000
10.00
2,000
231,473
21

㈜펜타포트개발 (비상장)
2005.12.21
투자
423
780,000
6.50
-
-
-
-
780,000
6.50
-
31,947
(33,819)

㈜펜타포트 (비상장)
2005.12.21
투자
20
3,900
6.50
-
-
-
-
3,900
6.50
-
74
41

오산랜드마크프로젝트㈜ (비상장)
2010.12.14
투자
950
190,000
19.00
-
-
-
-
190,000
19.00
-
492,941
(26,678)

㈜피워터스 (비상장)
2011.08.19
투자
120
43,372
2.40
217
-
-
-
43,372
2.40
217
48,544
(1,643)

NWEDC (비상장)
2012.06.19
투자
42
9,341,917
17.58
10,573
-
-
-
9,341,917
17.58
10,573
74,996
(1,371)

김해동서터널㈜ (비상장)
2008.03.11
투자
37
155,400
37.00
777
-
-
-
155,400
37.00
777
2,033
(6)

남서울경전철㈜ (비상장)
2012.11.01
투자
7
1,263,300
10.00
1,082

1,263,300
10.00
1,082
140,971
(2,677)

네오트랜스㈜ (비상장)
2005.05.27
투자
14
2,858
14.29
14
-
-
-
2,858
14.29
14
68,267
385

덕송내각고속화도로㈜ (비상장)
2013.02.21
투자
850
4,763,400
57.64
-
367,200
-
-
5,130,600
59.45
-
201,676
(14,218)

상주영천고속도로㈜ (비상장)
2006.12.15
투자
12
15,274,384
22.57
-
-
-
-
15,274,384
22.57
-
1,509,143
(75,867)

서울터널㈜ (비상장)
2011.12.08
투자
15
3,441,600
18.00
17,208
-
-
-
3,441,600
18.00
17,208
309,000
(1,051)

수도권서부고속도로㈜ (비상장)
2013.04.19
투자
2,673
587,160
1.20
1,973
-
-
-
587,160
1.20
1,973
995,372
(55,755)

시흥에코피아㈜ (비상장)
2014.01.27
투자
470
93,938
10.80
470

-
93,938
10.80
470
27,157
(665)

신분당선㈜ (비상장)
2005.08.26
투자
3,000
4,122,000
9.71
-
-
-
-
4,122,000
9.71
-
704,546
(18,938)

에코술이홀㈜ (비상장)
2003.12.09
투자
1,500
640,000
100.00
3,392
-
(618)
-
640,000
100.00
2,774
5,829
(982)

용마터널㈜ (비상장)
2003.11.28
투자
96
537,600
9.60
510
-
-
-
537,600
9.60
510
162,159
(2,469)

제이경인연결고속도로㈜ (비상장)
2012.09.20
투자
3,009
3,204,462
9.52
-
-
-
-
3,204,462
9.52
-
717,611
(26,004)

평택에코피아㈜ (비상장)
2009.07.08
투자
851
170,200
11.90
-
-
-
-
170,200
11.90
-
119,598
(387)

포항영일신항만㈜ (비상장)
2004.05.29
투자
28
4,602,000
29.50
-
-
-
-
4,602,000
29.50
-
125,964
(2,316)

푸른김포㈜ (비상장)
2009.04.02
투자
560
188,158
10.65
-
-
-

188,158
10.65
-
33,362
(19)

Mira Power Ltd. (비상장)
2015.02.21
투자
917
18,169,319
18.00
18,580
-
-
-
18,169,319
18.00
18,580
480,313
(1,206)

서남그린에너지㈜ (비상장)
2015.08.31
투자
621
132,160
35.00
661
-
-
-
132,160
35.00
661
35,028
(51)

수원순환도로㈜ (비상장)
2015.10.15
투자
2,016
1,581,600
19.77
879
-
-
-
1,581,600
19.77
879
210,317
(571)

평택이오스㈜ (비상장)
2016.01.11
투자
700
218,800
4.00
1,094
-
-
-
218,800
4.00
1,094
166,142
584

제주한림해상풍력㈜ (비상장)
2017.12.18
투자
5
720,000
20.88
3,600
-
-
-
720,000
20.88
3,600
14,328
(2,399)

한국비즈니스금융대부 (비상장)
1995.10.31
투자
-
60,000
1.03
429
-
-
-
60,000
1.03
429
84,819
1,273

㈜제주국제컨벤션센터 (비상장)
1997.07.29
투자
500
100,000
0.27
330
-
-
-
100,000
0.27
330
176,963
(839)

㈜한국경제신문 (비상장)
1980.11.26
투자
460
41,806
0.22
491
-
-
-
41,806
0.22
491
386,096
30,104

남광건설㈜ (비상장)
2015.01.02
투자
1,449
4,830
4.64
415
-
-
-
4,830
4.64
415
34,002
854

㈜씨엘 (비상장)
2015.01.20
투자
694
3,470
6.26
-
-
-
-
3,470
6.26
-
992
370

인천도화공공임대위탁관리부동산투자회사 
(비상장)
2015.07.28
투자
2,300
280,000
13.33
3,422
-
-
-
280,000
13.33
3,422
111,624
(1,568)

인천도화뉴스테이기업형임대위탁관리부동투자회사 (비상장)
2015.07.28
투자
23,100
2,310,000
15.02
29,603
-
-
-
2,310,000
15.02
29,603
494,425
(2,670)

㈜대아건설 (비시장성)
2016.01.20
투자
2,958
197,195
40.91
-
-
-
-
197,195
40.91
-
8,391
(1,330)

대림에이엠씨㈜ (비상장)
2016.09.22
투자
630
126,000
9.00
630
-
-
-
126,000
9.00
630
4,058
(1,041)

Daelim-Dar Co., Ltd (비상장)
2010.12.21
투자
2,127
7,000
70.00
-
-
-
-
7,000
70.00
-
-
-

KIAMCO도로투자 사모특별자산투자신탁 제1호(비상장)
2011.10.31
투자
5,684
2,823,960
6.33
9,522
-
-
-
2,823,960
6.33
9,522
-
-

동부건설㈜ (상장)
2015.09.30
투자
2,987
99,142
0.48
847
-
-
(148)
99,142
0.48
699
796,251
62,886

건설공제조합 (비상장)
1964.01.30
출자금
673
22,887
0.58
34,195
-
-
-
22,887
0.58
34,195
6,865,389
158,441

합 계
263,834,923
-
1,918,862
229,618,200
400,836
(148)
493,453,123
-
2,196,501
25,182,301
662,095

※ 상기 출자내역은 별도기준으로 작성되었습니다(수익증권 포함).
※ 의결권이 없는 우선주를 보유한 경우 의결권 기준 지분율을 기재하였습니다.

※
총자산 및 당기순이익은 최근사업연도기준입니다
.(직전사업연도 재무현황을 파악할 수 없는 경우는 가장 최신의 사업연도 정보 기재)

※ 최근 2사업연도 자산 감액 현황

(기준일 :

2020.
03.31
)

(단위 : 백만원)

법인명
취득가액
2사업연도
감액손실
감액시기
감액사유

고려개발㈜ (상장)
241,847
31,772
2019년
공정가치 하락

Daelim Philippines, Inc (비상장)
1,012
172
2019년
영업부진

제주항공우주호텔㈜ (비상장)
5,894
4,177
2019년
영업부진

덕송내각고속화도로㈜ (비상장)
17,500
17,500
2018년
영업부진

상주영천고속도로㈜ (비상장)
76,372
61,006
2018년
영업부진

제이경인연결고속도로㈜ (비상장)
16,022
16,022
2018년
영업부진

㈜제주국제컨벤션센터 (비상장)
448
299
2018년
영업부진

인천도화공공임대위탁관리부동산투자회사 (비상장)
2,800
1,598
2018년
영업부진

동부건설㈜ (상장)
1,191
432
2018년
 2020년
영업부진

남서울경전철㈜ (비상장)
6,317
5,235
2019년
영업부진

수원순환도로㈜ (비상장)
7,029
7,029
2019년
영업부진

수도권서부고속도로㈜ (비상장)
2,936
963
2019년
영업부진

Ⅸ. 이해관계자와의 거래내용

1. 대주주 등에 대한 신용공여 등

가

. 대여금 내역(유가증권 대여 포함)

(기준일 :

2020.
03.31
)

(단위 : 백만원, 미화 천달러)

회사명
관계
계정과목
변동내역
미수이자
비 고

기초
증가
감소
기말

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.

계열회사

장기대여금

USD 245,000

-
-

USD 245,000

USD 7,739
(주1)

제주항공우주호텔㈜
계열회사

단기
대여금

200

-
-

200

19

(주2)

Daelim USA, Inc.
계열회사
장기대여금

USD 28,650

-
-

USD 28,650

-

(주3)

Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.

계열회사

장기대여금

USD 5,000

-
-

USD 5,000

USD
269

(주4)

Daelim Philippines Inc.

계열회사

단기
대여금

USD 30,000

-
-

USD 30,000

USD
850

(주5)

Cariflex Pte. Ltd.

계열회사

단기
대여금

-

USD 17,500

-
USD 17,500

USD
60

(주6)

합 계

200

USD 308,650

-
USD 17,500
-
-

200

USD 326,150

19

USD
8,918

-

- 보고기간 종료일 현재 이해관계자와의 대여금 및 미수수익에 대한 손실충당금 설정 현황
은
별도감사보고서 주석 "37. 특수관계자 등과의 주요 거래 (3)"의
기재내용을 참고하시기 바랍니다.

(주
1) 당
사는 이사회 및 이사회 내 위원회 결의에 의거 해외 현지법인인 Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.의 자금 부족을 해소하기 위하여 동사와 총 USD 245Mil의 대여약정(Loan Agreement)을 체결하였으며, 그 주요 내용은 아래와 같습니다.

구 분
내 역

(1) 거래상대방

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd.

(2) 대여금액

USD 245Mil

(3) 대여기간 및 금리

- USD 40 Mil : 2018.09.06 ~ 2020.09.06, 연 4.6%
 - USD 30 Mil : 2018.11.08 ~ 2020.11.08, 연 4.6%
 - USD 30 Mil : 2018.12.10 ~ 2020.12.10, 연 4.6%
 - USD 25 Mil : 2019.06.19 ~ 2021.06.19, 연 4.6%
 - USD 60 Mil : 2020.01.29 ~ 2022.01.29, 연 4.6%
 - USD 60 Mil : 2020.03.28 ~ 2022.03.28, 연 4.6%

(4) 이사회 및 이사회 내 
 위원회 결의일
- USD 40 Mil : 2018.08.13
 - USD 30 Mil : 2018.11.01
 - USD 30 Mil : 2018.11.01
 - USD 25 Mil : 2019.03.21
 - USD 60 Mil : 2019.12.19
 - USD 60 Mil : 2019.12.19

(5) 원리금 수령
원리금 일시 상환

상기 해외 현지법인 대여와 관련한
당기말
현재 대여금 잔액은
299,537백만원
입니다

(주2)

당사는 관계기업인 제주항공우주호텔㈜의 일시적 자금 부족을 해소하기 위해 400백만원을 대여하였습니다.
(대여기간 : 2014.09.01 ~

2020.09.01
)

보고기간 종료일 현재 당사의
제주항공우주호텔㈜
에 대한 대여금 잔액은
200
백만원입니다.

(주3)

당사는 이사회 내 위원회 결의에 의거 해외 현지법인인 Daelim USA, Inc.의 자금 부족을 해소하기 위하여 동사와 총 USD
28.65Mil
의 대여약정(Loan Agreement)을 체결하였으며, 그 주요 내용은 아래와 같습니다.

구 분
내 역

(1) 거래상대방
Daelim USA, Inc.

(2) 대여금액
- USD 28.65Mil

(3) 대여기간 및 금리

- USD 25.5Mil : 2019.02.15 ~ 2021.02.15, 연 4.6%

- USD 3.15Mil : 2019.08.05 ~ 2021.08.05, 연 4.6%

(4) 이사회 내 위원회 결의일
- USD 25.5Mil : 2019.02.13
- USD 3.15Mil : 대표이사 전결

(5) 원리금 수령
원리금 일시 상환

상기 해외 현지법인 대여와 관련한
당기말
현재 대여금 잔액은
35,027백만원
입니다.

(주4)

당사는 이사회 내 위원회 결의에 의거 해외 현지법인인 Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.의 자금 부족을 해소하기 위하여 동사와 총 USD 5Mil의 대여약정(Loan Agreement)을 체결하였으며, 그 주요 내용은 아래와 같습니다.

구 분
내 역

(1) 거래상대방
Daelim Malaysia, Sdn. Bhd.

(2) 대여금액
- USD 5Mil

(3) 대여기간 및 금리
- USD 5Mil : 2018.08.24 ~ 2020.08.24, 연 4.6%

(4) 이사회 내 위원회 결의일
- 2018.08.13

(5) 원리금 수령
원리금 일시 상환

상기 해외 현지법인 대여와 관련한
당기말
현재 대여금 잔액은
6,113백만원
입니다.

(주5) 당사는 이사회 내 위원회 결의에 의거 해외 현지법인인 Daelim Philippines Inc.의 자금 부족을 해소하기 위하여 동사와 총 USD 30Mil의
대여약정(Loan Agreement)을 체결하였으며, 그 주요 내용은 아래와 같습니다.

구 분
내 역

(1) 거래상대방
Daelim Philippines Inc.

(2) 대여금액
USD 30Mil

(3) 대여기간 및 금리
- USD 30Mil : 2019.04.15 ~ 2020.04.15, 연 4.6%

(4) 이사회 내 위원회 결의일
- 2019.03.21

(5) 원리금 수령
원리금 일시 상환

상기 해외 현지법인 대여와 관련한
당기말
현재 대여금 잔액은
36,678백만원
입니다.

(주6) 당사는 이사회 결의에 의거 해외 현지법인인 Cariflex Pte. Ltd.의 초기 운영자금 목적으로 동사와 총 USD 17.5Mil의 대여약정(Loan Agreement)을 체결하였으며, 그 주요 내용은 아래와 같습니다.

구 분
내 역

(1) 거래상대방
Cariflex Pte. Ltd.

(2) 대여금액
USD 17.5Mil

(3) 대여기간 및 금리
- USD 17.5Mil : 2020.03.05 ~ 2021.03.05, 연 4.6%

(4) 이사회 내 위원회 결의일
- 2020.02.25

(5) 원리금 수령
원리금 일시 상환

상기 해외 현지법인 대여와 관련한 당기말 현재 대여금 잔액은 21,396백만원입니다.

나. 담보제공

(기준일 :

2020.0
3.31
)

(단위 : 백만원)

회사명
관 계
거 래 내 역
비 고

기초
증가
감소
기말

험프리에스엘큐원㈜
계열회사
764
-
-

764

(주1)

덕송내각고속화도로㈜
계열회사
-
-
-
-
(주2)

포천파워㈜
계열회사
20,532
-
-

20,532

(주3)

합 계
21,296
-
-

21,296

(주1)
상기 담보의 내용은 평택 미군기지 장교 숙소 BTL사업의 사업시행법인 험프리에스엘큐원㈜의 타인자본조달(금융권 차입)을 위한 대주단(우리은행, 국민연금)과 금융약정을 체결함에 있어 당사가 부담한 자금보충의무에 대한 담보 제공이며, 대출약정에서 정한 바에 따라 당사가 보유하고 있는 주식(험프리에스엘큐원㈜ 주식

120,2
87
주)에 대한 근질권을 제공하였습니다.

- 담보기간 : 2010.09.16 ~ 채무상환시까지 (공시일 : 2010.09.17)

(주2)
상기 담보의 내용은 덕송~내각고속화도로 민간투자사업의 사업시행자인 덕송내각고속화도로㈜의 타인자본조달(금융권 차입)을 위한 대주단(기업은행 등)과 금융약정을 체결함에 있어 건설출자자 약정에 의거 당사가 보유하고 있는
주식(덕송내각고속화도로㈜ 3,500,000주)
에 대하여 대주단에게 근질권을 제공한 것입니다. (공시일 : 2013.03.28).
전기에 당사는 내부 평가를 통해 해당 주식의 장부가액을 감액하였습
니
다
.

(주3)
상기 담보의 내용은
포천 복합화력발전 사업의
금융약정에 따라 당사가 보유한포천파워㈜ 주식에 대하여 대주단에 근질권을 제공한 것입니다.

다
. 채무보증

보고기간 종료일 현재 특수관계자 등을 위하여 당사가 제공하는 있는 자금보충의무 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

대상 회사
자금보충의무금액
관련 사업
제공 사유
금융기관

당분기말
전기말

포천파워㈜
-
-
포천LNG복합화력 발전사업
포천파워㈜의 타인자본 조달 금융 약정에 대한 대림에너지㈜와 중첩적 의무 부담
한국산업은행 외

험프리에스엘큐원㈜
15,129
15,129
평택 미군기지 BTL사업
타인자본 조달 금융약정 체결
우리은행 외

밀머란에스피씨㈜(주1)
-
-
호주 Millmerran 화력발전
밀머란에스피씨㈜의 피투자회사 운영자금 부족에 대한 대림에너지㈜와 중첩적 추가출자 의무
-

덕송내각고속화도로㈜
9,847
11,683
덕송내각고속화도로 민자사업
타인자본 조달 금융약정 체결
기업은행 외

(주1) 밀머란에스피씨㈜의 피투자회사가 운영자금 부족 등으로 인하여 밀머란에스피씨㈜가 증자를 결정하는 경우 그 증자금액을 출자하기로 약정하였습니다.

해
외 현지법인을 위하여
제공하고 있는
공사이행보증
및 지급보증의 내역은 다음과
같습니다
.

(기준일 :

2020.
03.31
)

(단위 : 미화 천달러)

회사명
관계
거 래 내 역
비 고

기초
증가
감소
기말

Daelim Philippines, Inc.
해외법인
(계열회사)
35,359

6,863
28,496

ㆍ
현 장 명
:
필리핀 SBPL 500MW CFPP 등

ㆍ보증 기간 : 2009.12.21 ~ Obligation 종료시

Daelim Saudi Arabia Co., Ltd
해외법인
(계열회사)
485,900

21,130
464,770

ㆍ
현 장 명
:
사우디아라비아 Ma'aden Ammonia 등

ㆍ보증 기간 :
2010.08.26
~ Obligation 종료시

Daelim Malaysia Sdn Bhd.
해외법인
(계열회사)
38,687

13,282
25,405

ㆍ
현 장 명
: 말레이시아 Petron ULSADO 등
ㆍ보증 기간 : 2013.07.26 ~ Obligation 종료시

Daelim USA Inc.
해외법인
(계열회사)
21,543

3,582
17,961

ㆍ
현 장 명
:
미국 DUS USGC II
ㆍ보증 기간 : 2019.10.01 ~ Obligation종료시

DIAP-Daelim JV
해외법인
236,513

47,914
188,599

ㆍ
현 장 명
: 싱가포르 Tuas Terminal Phase 1
ㆍ보증 기간 : 2015.02.26 ~ Obligation 종료시

OMZ-DAELIM LLC

해외법인

4,279

1,953
2,326

ㆍ
현 장 명
: 러시아 Omsk DCC
ㆍ보증 기간 : 2016.04.04 ~ Obligation 종료시

Yeni Kurulacak CANAKKALE OTOYOL VE KOPRUSU INSAAT YATIRIM VE ISLETME A.S.
해외법인
4,482

365
4,117

ㆍ
현 장 명
: 터키 Canakkale 교량
ㆍ보증 기간 : 2017.03.09 ~ Obligation 종료시

DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.(주1)
해외법인
(계열회사)
665,638

72,802
592,836

ㆍ
현 장 명
: 터키 Canakkale 교량
ㆍ보증 기간 : 2017.08.19 ~ Obligation 종료시

(주1) 당사는 터키 Canakkale 교량 프로젝트 합작파트너 3개사에게 DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.의 계약적 의무에 대해 금액이 확정되지 않은 의무이행을 보증하는 포괄적 모회사보증을 제공하였습니다.

2. 대주주 등과의 영업거래 등

가.
장기공급계약 등의 내역

최근 사업연도 매출액의 5/100 이상에 해당하거나, 동 금액 이상의 1년 이상 장기공급(매입)계약을 체결하거나 변경한 내역은 다음과 같습니다.

(기준일 :

2020.0
3.31
)

(단위 : 백만원)

성 명
관 계
거래내용
비 고

종류
기간
물품 및 서비스명
금액

㈜대림코퍼레이션
계열회사
장기계약
1998.06.01~필요시 변경계약
HDPE/PB 판매 구매 계약,
 IT 인프라 서비스 등
매입
465
-

매출
163,417

여천NCC㈜
공동기업
장기계약
1999.12.29 ~ 2024.12.28
원재료 및 Utility 매매 계약,
 플랜트 건설용역 등
매입
152,454
-

매출
76,849

합 계
매입
152,919
-

매출
240,266

Ⅹ. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

1. 공시사항의 진행 변경상황 및 주주총회 현황

가. 공시사항의 진행ㆍ변경 상황

신고일자
제 목
신 고 내 용
신고사항의 진행상황

2018-05-02
투자판단 관련
주요경영사항

"수도권광역급행철도 A노선 민간투자사업" 우선협상대상자 선정
 - 공사금액 : 6,880억원

※ 상기 공사 금액은 총공사비 2조 1,500억원('15.12.31 불변가) 중 당사분(32%)에 해당하는 금액이며, 사업 진행과정에서 변동될 수 있음

당사는 2019년 3월 20일 사업시행자와 공사도급계약을 체결하였으며, 3월 21일 해당 내용을 단일판매ㆍ공급계약 체결로서 공시함.

2020-02-25

투자판단 관련
주요경영사항

부동산(Acro Seoul Forest 비주거 시설) 매각 결정
 - 계약상대 : 엘비전문투자형27호사모부동산투자 유한회사
 - 계약금액(예정) : 600,000,000,000원 (VAT 제외) 
 ※ 2018년말 자산총계(12,833,716,731,566원) 대비 4.68% 
 ※ 2018년 매출액(10,984,485,292,300원) 대비 5.46%

당사는 2020년 4월 2일 계약상대와 부동산 매매계약을 체결하였으며, 해당일 그 내용을 단일판매ㆍ공급계약 체결로서 공시함.

2020-03-27

투자판단 관련
주요경영사항

종속회사 간 합병 결정

1. 합병방법 : 주식회사 삼호가 고려개발 주식회사를 흡수합병 
 -존속회사: 주식회사 삼호(유가증권 상장법인) 
 -소멸회사: 고려개발 주식회사(유가증권 상장법인) 

2. 합병목적 : 주식회사 삼호와 고려개발주식회사는 본 합병으로 외형 확대, 사업 시너지 창출, 경영 효율성 제고, 그룹 브랜드파워 활용을 통해 시장에서 경쟁력을 확보하고 새로운 성장의 기회로 삼고자 함 

3. 합병비율 
 - 보통주 합병비율 
 주식회사 삼호 보통주식 : 고려개발 주식회사 보통주식 = 1 : 0.4516274 
 - 우선주 합병비율 
 주식회사 삼호 상환전환우선주식 : 고려개발 주식회사 상환전환우선주식 = 1 : 0.4516274 

4. 합병신주의 종류와 수(주) 
 - 보통주식 : 6,873,518주 
 - 종류주식 : 1,254,520주 

5. 합병 주요일정 
 - 합병계약일 : 2020년 3월 27일 
 - 주주확정기준일 : 2020년 4월 13일 
 - 주주총회예정일자 : 2020년 5월 13일 
 - 합병기일 : 2020년 7월 1일 
 - 신주의 상장예정일 : 2020년 7월 21일
당사자간 합병계약 체결 후 주주총회 승인 등 합병 절차를 진행 중임.

나. 주주총회 의사록 요약

1
)
제
71기
주총 의사록 요약

주총일자
안 건
결 의 내 용
비 고

제71기
주주총회
(2018-03-22)
(목)
제1호 의안 : 제71기 재무제표(이익잉여금처분계산서
 (안) 포함) 및 연결 재무제표 승인의 건
- 현금배당 20% (보통주기준)
- 우선주는 보통주 현금배당률 +1%
각 의안이
원안대로 통과

제2호 의안 : 정관 일부 변경의 건
- 이사회 내 위원회 신설
 : 계열사 간 거래를 점검하고 감시할 수 있는 내부거래위원회 신설

제3-1호 의안부터 3-7호 의안까지 : 
이사 선임의 건

- 중임 : 사외이사 (장달중, 한준호)
- 신임 : 사내이사 (남용, 김상우, 박상신), 사외이사 (박찬희, 이한상)

※ 총 이사 9명 중 5명이 사외이사

제4-1호 의안부터 4-2호 의안까지 : 
감사위원회 위원 선임의 건
- 박찬희, 이한상 감사위원회 위원 선임

제5호 의안 : 이사보수한도 승인의 건
- 전기(2017년) 이사보수한도 승인액 : 50억원
- 당기(2018년) 이사보수한도 승인액 : 50억원

2
)
제
72기
주총 의사록 요약

주총일자
안 건
결 의 내 용
비 고

제72기
주주총회
(2019-03-21)
(목)
제1호 의안 : 제72기 재무제표(이익잉여금처분계산서
 (안) 포함) 및 연결 재무제표 승인의 건
- 현금배당 34% (보통주기준)
- 우선주는 보통주 현금배당률 +1%

각 의안이
원안대로 통과

제2호 의안 : 정관 변경의 건
- 주식, 사채 등의 전자등록 의무 반영(전자증권법 제정)
- 외부감사인 선임방법 개정내용 반영(외부감사법 개정)
- 사외이사 보선 관련 규정 조정 등

제3호 의안 : 이사 선임의 건

- 김일윤 사외이사 신
규선임

제4호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건
- 전기(2018년) 이사 보수한도 승인액 : 50억원
- 당기(2019년) 이사 보수한도 승인액 : 60억원

3
)
2019년

임시주총 의사록 요약

주총일자
안 건
결 의 내 용
비 고

2019년
임시
주주총회
(2019-10-16)
(수)
제1호 의안 : 이사 선임의 건

- 배원복 사내이사 신
규선임

원안대로 통과

4
)
제
73기
주총 의사록 요약

주총일자
안 건
결 의 내 용
비 고

제73기
주주총회
(2020-03-27)
(금)
제1호 의안 : 제73기 재무제표(이익잉여금처분계산서
 (안) 포함) 및 연결 재무제표 승인의 건

- 현금배당 26% (보통주기준)
- 우선주는 보통주 현금배당률 +1%

각 의안이
원안대로 통과

제2호 의안 : 정관 일부 변경의 건
- 사외이사 6년 초과 연임 규정 삭제

제3호
의안 : 이사 선임의 건

- 이충훈 사외이사 재
선임

제4호 의안 : 감사위원회 위원 선임의 건
- 이충훈 감사위원회 위원 재선임

제5호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건

- 전기(2019년) 이사 보수한도 승인액 : 60억원
- 당기(2020년) 이사 보수한도 승인액 : 60억원

제6호 의안 : 분할계획서 승인의 건
- 석유화학사업부 내 필름사업부 물적분할

2. 우발채무 등

가. 중요한 소송사건

2020년

당분기
현재 연결실체가 계류 중인 중요한 소송사건은 다음과 같습니다.

1) 사업연도 개시일 현재 계속 중인 소송 내용

(단위 : 백만원)

소제기일
당사자
소송내용
소송가액
진행사항
향후 소송일정 및 대응방안

원고
피고

2011-04-26
신현주공 재건축정비사업조합
대림산업 외 1
공사계약에 의한 손해배상 청구
4,000
3심
1심 일부패소(약 38억) 후 판결금 가지급 및 2심 진행 중

2012-09-24
대림산업 외 13
한국철도시설공단
동해남부선 관련 공사대금 청구
7,664
파기환송심
3심 전부패소 후 파기환송심 진행 중

2012-12-21
ONGC Petro Additions Ltd.
대림산업
손해배상 청구 중재
162,900
중재
중재절차 진행 중

2014-03-31
한국수자원공사
대림산업 외 16
한강3공구, 낙동강23공구 담합 관련 손해배상 청구
27,779
1심
1심 진행 중

2015-04-10
대한민국
대림산업 외 3
광주총인처리시설 담합 관련 손해배상 청구
2,000
2심
1심 일부패소 후 2심 진행 중

2015-05-08
한국철도시설공단
대림산업
담합 손해배상 청구
3,155
1심
1심 진행 중

2015-07-15
대림산업 외 5
한국철도시설공단
추가공사대금 청구
5,392
3심
2심 일부승소 후 3심 진행 중

2015-07-20
대림산업
서울특별시농수산식품공사
 외 1
공사대금 청구
2,411
파기환송심
3심 일부패소 후 파기환송심 진행 중

2015-10-14
한국가스공사
대림산업 외 18
한국가스공사 주배관 담합 관련 손해배상 청구
100,000
1심
1심 진행 중

2015-11-13
대한민국
대림산업 외 4
포항영일만 외곽시설 2-1단계 담합 관련 손해배상 청구
11,513
3심
2심 전부승소 후 3심 진행 중

2015-12-04
한국철도시설공단
대림산업 외 4
호남고속철3-2공구 공사입찰담합 손해배상 청구
10,406
1심
1심 진행 중

2016-01-11
대한민국
대림산업 외 3
화양적금 3공구 담합 관련 손해배상 청구
20,438
1심
1심 진행 중

2016-03-15
대림산업
한수건설
노무비 직접지급에 따른 양수금 청구
11,694
2심
2심 진행 중

2016-08-01
대림산업
서울특별시
간접비 청구
4,025
2심
1심 전부 패소 후 2심 진행 중

2017-02-16
한국가스공사
대림산업 외 12
손해배상 청구
200,000
1심
1심 진행 중

2017-02-16
대림산업
ECC International LLC
Payment Bond 지급청구
4,500
1심
1심 진행 중

2017-04-18
ECC International LLC
대림산업
누수사고로 인한 피해보상 청구
4,500
1심
1심 진행 중

2017-04-20
대림산업 외 1
한국철도시설공단
공기연장으로 인한 간접비 청구
5,518
1심
1심 진행 중

2017-05-31
대림산업 외 1
한국철도시설공단
공사대금 청구
2,157
2심
1심 전부승소 후 2심 진행 중

2017-09-01
대림산업 외 11
한국토지주택공사
사업 미실시에 따라 시공사들은 한국토지공사에게 출자금 반환 청구
3,406
3심
2심 일부승소 후 3심 진행 중

2019-09-28
DMC래미안e편한세상
입주자대표회의
대림산업 외 4
하자보수에 갈음하는 손해배상 청구
4,204
1심
1심 진행 중

2017-11-21
e편한세상광교입주자대표회의
대림산업 외 2
하자보수에 갈음하는 손해배상 청구
6,473
1심
1심 진행 중

2018-02-13
대림산업
Hankook Tire Manufacturing 
Tennessee
손해배상 청구
15,000
중재
중재절차 진행 중

2018-04-02
대림산업
한국토지주택공사
계약체결의 의사표시 청구
3,747
1심
1심 진행 중

2018-06-11
대림산업 외 3
익산시 외 1
추가공사대금 청구
16,835
1심
1심 진행중

2018-07-26
대림산업
대한토지신탁
발주자를 상대로 한 파일공사대금을 청구
4,157
2심
1심 일부 승소 후 2심 진행 중

2018-09-04
한수건설
대림산업
공사대금 청구
8,639
2심
1심 전부 승소 후 2심 진행 중

2018-09-27
대림산업
한국동서발전 주식회사
공사대금 청구
13,500
중재
중재절차 진행 중

2018-09-27
대림산업
청천2구역주택재개발정비사업조합
조합에 대한 입찰보증금 등 청구
11,561
1심
1심 진행 중

2018-11-06
커크너 (이탈리아)
대림산업
손해배상 청구
12,600
1심
1심 진행 중

2018-11-09
주식회사 메디치코리아
대림산업
공동사업자약정에 따른 운영비 청구
2,939
1심
1심 진행 중

2018-11-16
대림산업 외 11
서울특별시
공사대금 청구
2,585
파기환송심
3심 일부승소 후 파기환송심 진행 중

2018-11-29
대림산업
전라남도
공사대금 청구
2,782
1심
1심 진행 중

2018-12-21
대림산업
서울시 (대한민국)
공사대금 청구
2,227
1심
1심 진행 중

2019-03-18
현대건설 외 4
인척국제공항공사 
 (대림산업 보조참가)
공사대금 청구
2,500
1심
1심 진행 중

2019-04-03
대림산업
대한민국
공사대금 청구
2,438
1심
1심 진행 중

2019-04-09
대림산업
거여2-2재개발사업조합
공사대금 청구
7,372
1심
1심 진행 중

2019-06-14
e편한세상황성 입주자대표회의
대림산업
하자보수에 갈음하는 손해배상 청구
2,000
1심
1심 진행 중

2019-07-26
쉰들러엘리베이터
인천국제공항공사
 (대림산업 보조참가)
공사대금 청구
2,077
1심
1심 진행 중

2019-08-05
대림산업
장성침촌지구도시개발조합
양수금 청구
19,882
1심
1심 진행 중

2019-08-09
주식회사 케이씨에이글로벌
대림산업 외 4
사해행위취소 및 손해배상 청구
8,600
1심
1심 진행 중

2019-08-12
클립서비스 주식회사
대림산업 외 1
손해배상 청구
3,315
1심
1심 진행 중

2019-08-27
대림산업 외 4
한국토지주택공사
공사대금 청구
17,000
1심
1심 진행 중

2019-08-30
대림산업
디더블유에스지원
공사대금 청구
4,708
1심
1심 진행 중

2019-09-04
대림산업
국제빌딩주변제4구역
도시환경정비사업조합
사업비 구상금 청구
6,827
1심
1심 진행 중

2019-09-20
대림산업 외 3
대한민국
공사대금 청구
2,850
1심
1심 진행 중

2019-10-02
대림산업
대한민국
공사대금 청구
4,000
1심
1심 진행 중

2019-10-02
대림e편한세상사하아파트
입주자대표회의
대림산업 외 2
하자보수에 갈음하는 손해배상 청구
2,000
1심
1심 진행 중

2019-10-14
대림산업
주식회사 메디치코리아
대여금 반환 청구
44,000
1심
1심 진행 중

2019-11-01
장윤희
대림산업 외 1
손해배상 청구
3,004
1심
1심 진행 중

2019-11-19
백성열 외 6
대림산업 외 3
분양계약취소 및 분양대금 반환 등
4,139
1심
1심 진행 중

2019-12-20
대림산업 외 1
삼정1-2구역 주택재개발
정비사업조합 외 9
대여금 반환 청구
4,713
1심
1심 진행 중

2019-12-23
대림산업
대치동 구마을 제3지구 
주택재건축정비사업조합
입찰보증금 반환 청구
4,000
1심
1심 진행 중

2019-12-23
대림산업 외 2
한국철도시설공단
공기연장으로 인한 간접비 청구
5,220
1심
1심 진행 중

2012-03-16
고려개발 외 11
대한민국
공사대금 청구
12,310
3심
3심 진행 중

2014-02-11
고려개발
현대로템
공동원가분담금 청구
4,815
3심
3심 진행 중

2014-04-18
한국수자원공사
고려개발 외 120
설계보상비반환 청구
24,440
3심
3심 진행 중

2015-05-08
한국철도시설공단
고려개발 외 27
손해배상 청구
104,511
1심
1심 진행 중

2015-07-15
고려개발 외 5
한국철도시설공단
공사대금 청구
12,045
3심
3심 진행 중

2015-07-20
고려개발 외 2
서울특별시농수산식품공사,
대한민국
공사대금 청구
6,880
2심
2심 진행 중

2016-03-09
고려개발 외 4
대한민국,안양시
손해배상등의 청구
6,644
3심
3심 진행 중

2016-12-02
대한민국 외 1
고려개발 외 4
공사대금 청구
22,441
3심
3심 진행 중

2017-03-29
서울특별시농수산식품공사
고려개발 외 3
하자보수갈음손해배상 청구
7,848
2심
2심 진행 중

2017-08-22
고려개발 외 9
의정부시
해지시지급금 청구
151,587
2심
2심 진행 중

2018-01-12
포스코건설
고려개발 외 6
공동원가분담금 청구
7,152
1심
1심 진행 중

2019-02-28
고려개발 외 4
부산진해경제자유구역청
공사대금 청구
6,399
1심
1심 진행 중

2019-08-30
검단지식산업센터
고려개발 외 3
손해배상 청구
1,000
1심
1심 진행 중

2012-12-07
삼호 외 6
한국수자원공사

발주처의 귀책사유로 인한 공기연장에 따른 공사대금 등 청구

13,900
5심
파기환송심 이후 재상고

2015-07-20
삼호 외 2
대한민국 외 1
발주처의 귀책사유로 인한 공기연장에 따른 공사대금 등 청구
6,879
파기환송심

3심 파기환송 후 파기환송심 진행 중

2016-08-16
삼호
하이원추추파크
발주처의 귀책사유로 인한 공기연장에 따른 공사대금 등 청구

4,293

1심
1심 진행 중

2017-01-16
입주자대표회의 외 1
삼호 외 2
미시공, 오시공, 하자 등으로 인한 손해배상 청구
3,906
2심
1심 판결선고 후 당사 항소 진행 중

2017-02-03
삼호 외 1
한국도로공사

발주처의 귀책사유로 인한 공기연장에 따른 공사대금 등 청구

2,842
1심
1심 진행 중

2017-04-18
서울특별시농수산식품공사
대림산업 외 3
하자보수에 갈음하는 손해배상 청구
7,848
2심
2심 진행 중

2017-09-12
입주자대표회의
삼호 외 2
미시공, 오시공, 하자 등으로 인한 손해배상 청구
4,840
1심
1심 진행 중

2017-11-09
하이원추추파크
삼호
미시공, 하자, 공정지연 등에 따른 손해배상 청구
5,536
1심
1심 진행 중

2017-12-27
입주자대표회의
삼호 외 1
미시공, 오시공, 하자 등으로 인한 손해배상 청구
2,324
1심
1심 진행 중

2018-08-08
입주자대표회의
삼호

미시공, 오시공, 하자 등으로 인한 손해배상 청구

3,000
1심
1심 진행 중

2018-12-21
삼호 외 2
대한민국 외 1

발주처의 귀책사유로 인한 공기연장에 따른 공사대금 등 청구

2,271
1심
1심 진행 중

2019-07-04
입주자대표회의
삼호 외 4

미시공, 오시공, 하자 등으로 인한 손해배상 청구

4,056
1심
1심 진행 중

2019-12-23
삼호 외 2
한국철도시설공단

발주처의 귀책사유로 인한 공기연장에 따른 공사대금 등 청구

8,700
1심
1심 진행 중

※ 청구금액
20
억원 미만
소송은 중요한 소송사건에서 기재를 생략하였습니다.

2) 사업연도 중에 새로 제기된 소송 내용

(단위 : 백만원)

소제기일
당사자
소송내용
소송가액
진행사항
향후 소송일정 및 대응방안

원고
피고

2020-01-02
주식회사 디케이피엠 외 1
대림산업
약정금 청구
29,135
1심
1심 진행 중

2020-03-27
대림산업
주식회사 가경디앤씨 외 1
대여금 및 구상금 청구
64,293
1심
1심 진행 중

2020-03-27
주식회사 지에스동해전력
대림산업 외 2
점용료 등 청구
8,095
중재
중재절차 진행 중

2020-01-13
삼호
재건축조합
조합의 계약해지에 따른 시공사 지위확인 및 손해배상 청구
12,995
1심
1심 진행 중

※

청구금액
20억원
미만 소송
은 중요한 소송사건에서 기재를 생략하였습니다

.

3) 보고기간 종료일 이후 제기된 소송 내용

단위 : 백만원)

소제기일
당사자
소송내용
소송가액
진행사항
향후 소송일정 및 대응방안

원고
피고

2020-04-21
Chin Fatt Yun 외 3
대림산업
브루나이 템뷰롱 CC3 현장 관련 손해배상 청구
2,080
1심
1심 진행 중

※

청구금액
20억원
미만 소송
은 중요한 소송사건에서 기재를 생략하였습니다

.

4)

증권신고서 제출일 현재 연결실체를 피고로 하는 손해배상 청구 소송 등
168
건의 소송(소송가액:
880,880백만원
) 및 연결실체를 원고로 하는 준공정산금 및 지연손해금 청구 소송등
90
건의 소송(소송가액:
655,834백만원
)이 계류중에 있으나 이러한 소송의 결과가 연결실체의 재무제표에 미칠 영향은 현재로서는 합리적으로 예측할 수 없습니다. 다만, 피고로 계류중인 소송 중 1심 또는 2심에서 패소한 경우에는 최근 판결 내용에 따라 충당부채를 설정하고 있습니다.

나
. 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황

(기준일 : 2020.03.31)
(단위 : 백만원)

제 출 처
매 수
금 액
비 고

은 행
-
-
-

금융기관(은행제외)
-
-
-

법 인
43
90,774
백지수표 36매 포함

기타(개인)
-
-
-

당분기말 현재 연결실체의 차입금 및 지급보증 등과 관련하여 어음 7매(백지 2매, 액면금액 88,442백만원), 수표 36매(백지 34매, 액면금액 2,332백만원)가 관련 법인 등에 견질로 제공되어 있습니다.

다. 채무보증 및 채무인수약정 현황

연결실체가 타인에게 제공한 채무보증 및 채무인수약정 현황은 다음과 같습니다.

1) 연결실체는 당분기말 현재 동업자들이 "주택도시보증공사 및 건설공제조합" 등에서 발급받은 공사관련 보증에 대하여 5,356,017백만원의 연대보증을 제공하고 있으며, "사회기반시설에 대한 민간투자법"에 의하여 설립된 법인 등에 대하여 183,886백만원(전체지분 974,930백만원)의 지급보증 및 자금보충약정을 제공하고 있습니다.

2) 증권신고서 제출일 현재 연결실체가 건축사업과 관련 시행자의 프로젝트파이낸싱 (이하 "PF")대출을 위하여 제공한 지급보증(대출
한도의 채권최고액:
475,200백만원
)의 내용은 다음과 같습니다.

PF 유형
2020.05.15
2019년
2018년
2017년
2016년

건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액
건수
금액

ABCP
6건
432,000
7건
542,000
7건
592,000
6건
311,000
5건
361,000

기타 PF Loan
-
-
1건
117,000
1건
135,000
4건
525,000
4건
375,000

합 계
6건
432,000
8건
659,000
8건
727,000
10건
836,000
9건
736,000

자료: 당사 제시자료 및 공시자료(연결기준)

한편,
증권신고서 제출일 현재 상기 PF 대출을 위하여 연결실체가 제공한 주요 지급보증 현황은 아래와 같습니다. 

채무자
채권자
대출(보증)금액
대출잔액
보증내역
지급보증기간
유형

오산랜드마크프로젝트㈜
와이케이제이피제팔차㈜
40,000
40,000
지급보증
2019.07~2020.05
ABCP

오산랜드마크프로젝트㈜
미디파트너스㈜
100,000
100,000
지급보증
2019.05~2020.05
ABCP

㈜디케이피엠/
 ㈜디케이도시개발
블레스검단제일차㈜
80,000
80,000
지급보증
2019.07~2020.07
ABCP

㈜디케이피엠/
 ㈜디케이도시개발
비티에스검단제일차㈜
80,000
80,000
지급보증
2019.08~2020.08
ABCP

시티원㈜
와이케이헤이리㈜
75,000
75,000
지급보증
2019.09~2020.09
ABCP

㈜디케이피엠
와이엠유동화제일차㈜
57,000
57,000
지급보증
2019.09~2020.09
ABCP

3) 연결실체는 당분기말 현재 재개발 재건축조합 사업비대출과 관련하여 금융기관과의 업무협약에 따라 총 23건 652,601백만원(전기말 총 30건 580,214백만원)의 지급보증을 제공(대출잔액의 채권최고액: 822,416백만원, 대출한도의 채권최고액
: 1,223,690백만원
)하고 있으며, 또한, 수분양자들의 중도금 대출 관련하여 1,295,099백만원(전기말 1,209,692백만원)의 지급보증을 제공(대출한도의 채권최고액: 1,484,758백만원)하고 있습니다.

4) 연결실체는 당분기말 현재 시행자의 PF 대출 및 재개발 재건축조합 사업비대출 등을 위해 제공한 지급보증 등에 대해 해당사업별 발생가능한 손실을 신뢰성 있게 추정하여 68,969백만원(전기말 72,172백만원)의 금융보증부채를 설정하고 있습니다.

5) 당분기말 현재 연결실
체는 시행자의 사업비대출(총 40건, 시행자 대출잔액
3,402,900백만원
)과 관련하여 금융기관에 책임준공(미이행시 손해배상)을 확약하였으며, 추가적으로 일부 사업장에 대하여
재개발 재건축사업 등과 관련한 사업약정에 따라 주택도시보증공사에 책임준공 확약을 제공하고 있습니다.

6) 연결실체는 보고기간 종료일 현재 해외사업을 위하여 USD 335,588Mil의 이행보증 및 지급보증을 제공하고 있습니다.

7) 특수관계자를 위하여 제공하고 있는 지급보증 내역은 주석 '35. 특수관계자의 주요거래 (7)'의 기재내용을 참고하시기 바랍니다.

라. 그 밖의 우발채무 등

1) 제공한 담보

당분기말 현재 연결실체의 장ㆍ단기차입금 등과 관련하여 금융기관 등에 담보로 제공된 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

담보권자
담보제공자산
장부금액
채권최고액
관련채무명
채무금액
비 고

한국산업은행 외
토지 외
1,319,395
1,443,952
차입금
938,288
시설자금 외

건설공제조합
출자증권
70,133
65,365
차입금
11,878
보증약정 및 융자약정

건설공제조합 외
수송동사옥
100,795
88,769
기타
317
기타

합 계
1,490,323
1,598,086

950,483

당분기말 현재 연결실체는 "사회기반시설에 대한 민간투자법"에 의하여 설립된 법인 등에 대하여 한국산업은행 등에 공정가치측정금융자산 등의 주식 및 수익증권(장부금액: 205,779백만원)을 담보로 제공하고 있으며, 관련 채무금액은 없습니다.

2)
제공받은 지급보증

보고기간 종료일 현재 연결실체가 타인으로부터 제공받은 국내공사 등 관련 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

제공자
보증금액
보증내용

당분기말
전기말

STX건설㈜ 외
63,204
61,351
하자보증 외

건설공제조합
414,416
454,276
공사계약보증

건설공제조합
683,425
534,764
선급금보증

건설공제조합
2,936,920
2,937,915
공사이행보증

건설공제조합
1,656,441
1,740,305
하자보증 외

주택도시보증공사
5,420,435
5,552,803
분양보증

주택도시보증공사
2,099,894
2,525,595
하자보증 외

SGI서울보증
1,286,251
881,860
공사이행보증 외

하나은행
4,890
4,631
계약이행보증

신한은행
65
65
항공권판매지급보증

계룡건설산업 외
156,789
173,756
시공보증 외

합 계
14,722,730
14,867,321

보고기간 종료일 현재 연결실체가 타인으로부터 제공받은 해외공사관련 지급보증내역은 다음과 같습니다.

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

제공자
통화
보증금액
원화환산
국가
보증내용

한국수출입은행
USD
404,519
494,587
사우디아라비아 외
계약이행보증 외

한국무역보험공사
USD
8,855
10,826
사우디아라비아 외
계약이행보증 외

하나은행
USD
19,138
23,275
호주 외
기타이행보증 외

우리은행
USD
90,705
110,172
인도네시아 외
계약이행보증 외

HSBC서울
USD
11,688
14,290
필리핀
입찰보증

건설공제조합
USD
99,341
121,455
터키
기타이행보증

KB국민은행
USD
13,390
15,503
미국 외
기타이행보증

Arab Bank, S'pore
USD
31,545
38,567
사우디아라비아 외
계약이행보증 외

NBK
USD
12,672
15,493
쿠웨이트
기타이행보증 외

Mashreq
USD
14
17
U.A.E.
기타이행보증

Zurich, Singapore
USD
10,558
12,908
싱가포르
계약이행보증

Riyad Bank
USD
140,232
171,448
사우디아라비아
계약이행보증 외

LBBW
USD
30,000
36,678
사우디아라비아
기타이행보증

UOB 싱가폴
USD
7,429
9,083
태국
기타이행보증 외

UBAF
USD
45,448
55,565
필리핀
하자보수보증 외

Societe Generale
USD
1,576
1,923
러시아
계약이행보증

Gazprombank
USD
9,031
11,042
러시아
계약이행보증

상기 해외공사관련 지급보증 내역은 실제 화폐단위를 USD로 환산하여 적용하였습니다.

3) 금융기관 약정사항

당분기 현재 연결실체의 국내외 금융기관과의 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

(원화단위: 백만원, 외화단위: 천외화금액)

구 분
금융기관
한 도
사용금액

당좌차월(주1)
우리은행 외
KRW
70,134
KRW
-

일반대출
한국산업은행 외
KRW
1,411,942
KRW
962,783

노무라증권 외
USD
328,000
USD
322,000

PF대출
우리은행 외
KRW
167,700
KRW
164,905

기타어음할인
우리은행 외
KRW
250,000
KRW
-

B2B어음할인
우리은행 외
KRW
369,140
KRW
32,755

환어음매입
하나은행
KRW
599
KRW
599

시설대출
한국산업은행 외
KRW
235,000
KRW
92,148

L/C (SIGHT, USANCE)
우리은행 외
USD
153,628
USD
27,867

외화보증
우리은행 외
USD
1,490,155
USD
899,959

하나은행
AUD
24,500
AUD
18,193

NBK
KWD
3,988
KWD
3,988

원화보증
SGI서울보증 외
KRW
753,753
KRW
753,753

(주1) 당좌차월은 우리은행 196억원, 신한은행 180억원, 수협은행 135억, 농협 100억원, 하나은행 80억원, 제주은행 10억원으로 구성되어 있으며, 우리은행 당좌차월 100억원은 우리은행 포괄여신한도에 포함되어 있습니다.

당분기말 현재 연결실체는 위 금융기관 중 우리은행과 2,548억원 및 USD 125,411천(일괄여신 4,000억원)의 포괄여신한도 약정을 맺고 있습니다.

4) 연결실체 내 거래현황

보고기간종료일 현재 연결실체 내 지급보증 등의 현황은 다음과 같습니다.

(외화단위: 미화 천달러)

구분
당분기말
전기말

건수
금액
건수
금액

공사이행보증
4건
766,368
3건
818,369

지급보증
12건
309,199
12건
333,169

차입보증
-
-
-
-

합 계
16건
1,075,567
15건
1,151,538

한편,
당분기
연결실체의
주요
지급보증 현황은
다음과 같습니다.

(단위: 미화 천달러)

구분
보증회사
채무자
채권자
담보 및
지급보증액
보증기간
비고

공사이행보증
대림산업
DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
사업주
USD
378,672
2018.06.01~2021.12.31
터키 Canankkale 현장

공사이행보증
대림산업
Daelim Saudi Arabia Co., Ltd
사업주
USD
369,735
2018.10.22~2022.03.31
사우디 DSA Maaden Ammonia III 현장 외

지급보증
대림산업
DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
사업주
USD
99,341
2018.05.08~2024.01.13
터키 Canankkale 현장

지급보증
대림산업
DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
사업주
USD
67,013
2018.05.08~2022.01.16
터키 Canankkale 현장

지급보증
대림산업
Daelim Saudi Arabia Co., Ltd
사업주
USD
45,495
2018.11.11~2021.12.31
사우디 DSA Maaden Ammonia III 현장

지급보증
대림산업
DAELIM INSAAT GELISTIRME A.S.
사업주
USD
43,341
2018.05.08~2022.01.16
터키 Canankkale 현장

5

)
기타약정사항

당분기말 현재 연결실체의 주요 기타약정사항은 다음과 같습니다.

- 연결실체는 e편한세상 오산세마 주택사업과 관련하여 재무적 투자자를 위한 풋옵션을 제공하고 있습니다.

- 연결실체는 호주 Millmerran Power Partners의 지분 및 후순위채권 인수를 위하여 설립한 밀머란에스피씨㈜의 재무출자자에게 제공한 풋옵션을 제공하고 있습니다.

- 연결실체는 청진이삼프로젝트㈜의 주주인 디오네랜드마크, 디아스랜드마크㈜ 및 DB금융투자㈜와 청진이삼프로젝트㈜ 주식 매매 등에 따라 지급되는 각각의 금원을 상호 이전하고 정산일(2021년 3월 23일)에 해당 주식의 공정가액과 청산가격의 차이를 정산하여 정산금액이 (+)인 경우에는 투자자가 연결실체에게, 정산금액이 (-)인 경우에는 연결실체가 투자자에게 지급하는 스왑 계약을 체결하였습니다.

- 강남 글래드 비즈니스 호텔 개발사업과 관련하여 연결실체는 ㈜대림코퍼레이션(이하 "매수의무자")과 함께 디더블유에스글래드㈜(이하 "후순위대주")가 보유하는 후순위대출채권에 대하여 매수선택권을 보유하고 있으며, 동시에 후순위대주는 매수의무자들에게 매도선택권을 보유하고 있습니다.

- 연결실체는 우리은행을 대리은행으로 하는 대주단과 체결한 프로젝트금융 약정에 따라 종속회사인 포승그린파워㈜가 우리은행에 개설한 모든 계좌와 연결실체가 보유한 포승그린파워㈜의 주식에 질권이 설정되어 있습니다. 또한 프로젝트를 진행하며 가입한 재산종합보험에 보험근질권이 설정되어있으며, 프로젝트의 주요계약인 공사도급계약, 투자계약, REC매매계약, 우드펠릿구매계약, 책임연료구매대행계약 등에 대하여는 계약상 연결실체의 모든 권리(계약상의 지위를 포함)를 담보목적으로 양도하는 양도담보가 설정되어 있습니다. 이와 더불어 공장재단에 근저당권 설정이 되어 있습니다. 

한편, 연결실체는 2021년 2월 26일에 포승그린파워㈜의 우선주주가 보유한 우선주를 USD 28,617,107로 매입할 수 있는 콜옵션을 보유하고 있습니다. 

- 연결실체는 e편한세상 거제 고현항 주택사업과 관련하여 거제빅아일랜드에프브이㈜로부터 고현항 항만재개발사업으로 조성되는 용지를 매입하는 약정을 체결하였습니다. (1단계 : 2018.10.25 922억원 매입 완료, 2단계 : 대상용지 준공 이후 1,020억원 매입 예정)

- 연결실체가 발행한 무보증 공모사채(
당분기말 현재 11,096억원)
의 사채관리계약서는재무비율 등의 유지, 담보권 설정 등의 제한, 자산처분 제한, 지배구조변경 제한 등 조항을 포함합니다. 상기 조항을 위반하는 경우, 기한 이익의 상실
가능성이 있습니다.

- 연결실체는 당분기말 현재 서울터널㈜, 수도권서부고속도로㈜, 덕송내각고속화도로㈜, 상주영천고속도로㈜ 등 SOC 사업법인의 보유주식을 재무적출자자에게 매도할 수 있는 매도청구권(풋옵션) 약정을 보유하고 있습니다.

6) 부동산PF 유동화 관련 신용보강 제공 현황

(단위 : 백만원)

발행회사
(SPC)
증권종류
PF 사업장
구분
발행일자
발행금액
미상환잔액
신용보강
유형
조기상환
조항

비티에스세마제일차㈜
ABCP
공동주택
2019-04
110,000
110,000
지급보증
-

미디파트너스㈜
ABCP
공동주택
2019-05
100,000
100,000
지급보증
-

와이케이제이피제팔차㈜
ABCP
공동주택
2019-07
40,000
40,000
지급보증
-

블레스검단제일차㈜
ABCP
공동주택
2019-07
80,000
80,000
지급보증
-

비티에스검단제일차㈜
ABCP
공동주택
2019-08
80,000
80,000
지급보증
-

와이케이헤이리㈜
ABCP
공동주택
2019-09
75,000
75,000
지급보증
-

와이엠유동화제일차㈜
ABCP
공동주택
2019-09
57,000
57,000
지급보증
-

에이치원제일차㈜
ABCP
공동주택
2018-02
17,000
17,000
지급보증
-

와이케이에이스제삼차㈜
ABCP
공동주택
2019-11
24,900
24,900
지급보증

메트로연산제일차㈜
ABCP
공동주택
2018-03
15,000
15,000
책임준공 미이행시 손해배상
-

랜드마크일산제일차
ABCP
공동주택
2018-12
20,000
16,200
책임준공 미이행시 손해배상
-

플랜업원마운틴
ABCP
오피스텔
2018-12
28,000
28,000
책임준공 미이행시 손해배상
-

하이원마운트제일차㈜
ABCP
오피스텔
2018-12
30,000
30,000
책임준공 미이행시 손해배상
-

케이비범천랜드제일차(유)
ABCP
공동주택
2020-03
40,000
40,000
책임준공 미이행시 손해배상
-

디에이엘과천제일차
ABSTB
공동주택
2018-10
120,000
20,000
책임준공 미이행시 손해배상

디에이엘과천제삼차
ABSTB
공동주택
2018-10
50,000
37,000
책임준공 미이행시 손해배상

디에이엘과천제사차
ABSTB
공동주택
2018-10
10,000
10,000
책임준공 미이행시 손해배상

뉴리얼투남대문㈜
ABCP
상업시설
2017-04
40,000
32,320
책임준공 미이행시 손해배상
-

NH사우스게이트㈜
ABCP
상업시설
2019-06
17,500
12,700
책임준공 미이행시 손해배상

KB사우스게이트㈜
ABCP
상업시설
2019-06
17,500
12,700
책임준공 미이행시 손해배상

에프엔구래제일차㈜
ABCP
상업시설
2019-10
40,000
8,200
책임준공 미이행시 손해배상

엠안산제일차㈜
ABCP
상업시설
2018-09
20,000
15,629
책임준공 미이행시 손해배상

엠에스안산제일차㈜
ABCP
상업시설
2018-09
25,000
23,200
책임준공 미이행시 손해배상
-

제이에스케이제일차㈜
ABCP
상업시설
2018-09
25,000
23,200
책임준공 미이행시 손해배상
-

이지안산제일차㈜
ABCP
상업시설
2018-09
5,000
5,000
책임준공 미이행시 손해배상
-

디케이프로젝트제사차㈜
ABCP
복합시설
2018-11
132,000
54,000
책임준공 미이행시 손해배상
-

디케이프로젝트제이차㈜
ABCP
복합시설
2018-11
20,000
20,000
책임준공 미이행시 손해배상
-

디케이프로젝트제삼차㈜
ABCP
복합시설
2018-11
10,000
10,000
책임준공 미이행시 손해배상
-

디케이프로젝트제일차㈜
ABCP
복합시설
2018-11
34,000
34,000
책임준공 미이행시 손해배상
-

와이케이스타㈜
ABSTB
상업시설
2019-09
20,000
10,000
책임준공 미이행시 손해배상
-

뉴스타디에스제일차㈜
ABSTB
상업시설
2019-09
15,000
15,000
책임준공 미이행시 손해배상
-

뉴스타디에스제이차㈜
ABSTB
상업시설
2019-09
37,000
37,000
책임준공 미이행시 손해배상
-

디쥐프로젝트제일차㈜
ABSTB
상업시설
2019-09
18,000
18,000
책임준공 미이행시 손해배상

항동웨스트제일차㈜
ABSTB
물류시설
2019-12
129,000
52,700
책임준공 미이행시 손해배상

항동웨스트제이차㈜
ABSTB
물류시설
2019-12
30,000
3,000
책임준공 미이행시 손해배상

하나금융투자
ABSTB
물류시설
2019-12
73,000
-
책임준공 미이행시 손해배상

디에스항동물류㈜
ABCP
물류시설
2020-02
15,000
10,000
책임준공 미이행시 손해배상

디에스항동물류㈜
ABSTB
물류시설
2019-12
25,000
-
책임준공 미이행시 손해배상

7) 장래매출채권 유동화 현황

(단위 : 억원)

발행회사
(SPC)
기초자산
증권종류
발행일자
발행금액
미상환잔액

스마트캐스팅
장래매출채권
ABCP
2017.08.03
850
255

와이케이멜로디제일차
장래매출채권
ABL
2017.08.03
400
120

계
-
-
-
1,250
375

8) 장래매출채권 유동화채무 비중

당분
기 현재 연결실체의 장래매출채권 유동화채무 비중은 다음과 같습니다.

(단위 :억원, %)

당분기
전기말
증감

금액(A)
(비중,%)
금액(B)
(비중,%)
(A-B)

유동화채무
375
-
563
-
(188)

총차입금
29,449
1.3%
25,868
2.2%
3,581

매출액
25,094
1.5%
97,001
0.6%
(71,907)

매출채권
8,443
4.4%
9,775
5.8%
(1,332)

3. 단
기
매
매
차
익 미환수 현황

당사는 최근 3사업연도 동안 단기매매차익 발생사실을 증권선물위원회(금융감독원장)로부터 통보받은 바 없습니다.

4. 제재현황

가. 대림산업

㈜

- LNG 저장탱크 건설공사 입찰과 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
제재사유
근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2016-06-20.
공정거래위원회
대림산업㈜
과징금 부과
 (368억2천만원)
입찰 담합에 따른 공정거래법 위반
독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제19조
과징금 납부
- 유사한 법 위반 사항이 발생하지 않도록 유관부서에 대한 공정거래 관련 교육 실시

2017-08-09.
검찰
대림산업㈜
벌금 부과
 (1억 6천만원)
입찰 담합에 따른 형사 처벌
독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제70조
벌금 납부

임원1명
징역10월
 집행유예 2년
건설산업기본법
 제95조

직원1명
벌금 2천만원

- S-OIL RUC 현장 공사와 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
제재사유
근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017-09-14.
검찰
대림산업㈜
벌금 부과
 (5백만원)
하수급업체 소속 직원의 산재사고(사망)에 따른 산업안전보건법 위반
산업안전보건법 
제71조
벌금 납부
- 작업장 특성을 감안한 안전관리 및 교육 강화
 - 파일항타 작업시 안전시설물 설치 및 관리 강화

직원1명
벌금 부과
 (5백만원)

- 밀양울산 고속도로 현장 공사와 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
제재사유
근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018-03-28.
검찰
대림산업㈜
벌금 부과
 (법인,직원1명 5백만원 직원1명 7백만원)
하수급업체 소속 직원의 산재사고(사망)에 따른 산업안전보건법 위반
산업안전보건법 제68조
벌금 납부
- 작업장 특성을 감안한 안전관리 및 교육 강화
 - 보강토 옹벽 작업시 안전시설물 설치 및 관리 강화

직원2명

- 하남미사 보금자리주택지구 현장 공사와 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용

제재사유

근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018-04-20.
공정거래위원회
대림산업㈜
과징금 부과
 (9백만원)
서면미발급, 부당특약, 설계변경내역미통지에 따른 하도급법 위반
하도급거래공정화에 관한 법률 제3조
과징금 납부
- 하도급법 준수를 위한 교육 강화 및 부당특약 삭제, 계약시스템 개선

- 익산일반산업단지진입도로 현장 공사와 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용

제재사유

근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019. 2. 12.
검찰
대림산업㈜
벌금 부과
(5백만원)
하수급업체 소속 직원의 산재사고(사망)에 따른 산업안전보건법 위반
산업안전보건법 
제68조
벌금 납부
-작업장 특성을 감안한 안전관리 및 교육 강화
- 불도저 운행시 안전시설물 설치 및 관리 강화

직원1명
징역4월 집행유예1년

- 대림산업㈜의 불공정하도급거래행위 여부에 대한 건

일자
조치기관
조치대상자
조치내용

제재사유

근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-08-30.
공정거래위원회
대림산업㈜
과징금 부과
 (735백만원)
서면지연/미발급, 대금지연/미지급에 따른 하도급법 위반
하도급거래공정화에 관한 법률 제3조 등
과징금 납부
법위반 사항에 대한 자진시정 완료 및 하도급법 준수 위한 제도개선 추진 중

- 기업집단 '대림'소속 계열회사들의 특수관계인에 대한 부당한 이익제공행위에 대한 건

일자
조치기관
조치대상자
조치내용

제재사유

근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-09-09.
공정거래위원회
대림산업㈜
과징금 부과
 (403백만원)
법인고발
사업기회의 제공에 따른 공정거래법 위반
공정거래법 제23조의2 제1항 제2호
과징금 납부
이사회 산하 내부거래위원회 설치, 운영 및 정도경영/투명경영강화

- 명장1구역 주택재개발정비사업 현장 공사와 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용

제재사유

근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-12-31.
검찰
대림산업㈜
기소
하수급업체 소속 직원의 산재사고(사망)에 따른 산업안전보건법 위반
산업안전보건법 
 제68조
부산지방법원
 소송 진행중
-작업장 특성을 감안한 안전관리 및 교육 강화

- 안산e편한세상 상록현장 소방시설공사업법 위반 관련한 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용

제재사유

근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2020-02-12.
검찰
대림산업㈜
 직원 1명
벌금 부과
 (각 벌금 100만원)
소방시설공사업법상
 일괄하도급금지 위반
소방시설공사업법
 제36조 제7호 및 제22조 제1항
벌금 납부

2020-03-26.
종로소방서
대림산업㈜
과징금 부과
 (2백만원)
소방시설공사업법상
 일괄하도급금지 위반
소방시설공사업법
 제10조 제1항 및 제22조 제1항
과징금 납부

나.

㈜

삼호

-
e편
한세상 구미 파크밸리

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017-01-25.
대구지방
고용노동청
구미지청

㈜

삼호

과태료 

6,320,000원

현장 특별점검실시에 따른 산업안전
보건법 위반 (산업안전보건기준에 관한규칙 제43조 제1항, 제309조 제1항, 제302조 제1항, 산업안전보건법 제12조, 제41조 제3항)
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유 및 현장 안전 교육 실시
- 자체심사 진행 및 재해사고 예방대책 게재 (사내 게시판)

-
e편한세상 온수역

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017-10-26.
중부지방
고용노동청
부천지청
㈜삼호
과태료
4,000,000원
현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 [산업안전보건법 제16조(보건관리자) 1항]
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유
- 보건관리자 인력 Pool 관리로 동일사례 방지

-
e편한세상 한강신도시2차

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017-11-08.
중부지방
고용노동청
부천지청
㈜삼호
과태료
9,496,000원
현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 [산업안전보건법 제30조(산업안전보건관리비의 계상 등) 3항, 제42조(작업환경측정 등) 1항, 제43조(건강진단) 1항]
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유
- 산업안전보건관리비 사용기준 교육자료 전파

-
e편한세상 시티 인하대역

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017-11-14.
중부지방
고용노동청
㈜삼호
과태료
3,280,000원
현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 [산업안전보건법 제14조(관리감독자)1항, 제31조(안전·보건교육) 3항, 제41조(물질안전보건자료의 작성·비치 등) 7항]
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유
- 현장 안전보건교육 시행 철저
- 현장대리인 안전보건관리책임자 선임

2019-10-02
인천시
미추홀구청

㈜삼호

과태료
4,000,000원
민원으로 인한 현장 확인점검실시에 따른 건설폐기물 재활용촉진에 관한 법률 위반(제13조 재활용 가능성, 소각가능성 및 매립 필요성 여부에 따라 구분보관 기준 위반)
과태료 납부완료
- 건설폐기물 분리보관 기준위반 사고사례 및 대응방안 사내 공지

-
e편한세상 서울대입구2차

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018-12-07.
서울지방
고용노동청
㈜삼호
과태료
4,480,000원
동절기 현장안전점검에 따른 산업안전보건법 위반 [산업안전보건법 제13조(안전보건관리책임자)1항, 제31조(안전·보건교육)3항, 제41조(물질안전보건자료의 작성)7항]
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유
- 현장 안전보건교육 시행 철저
- 특별안전보건교육 실시

-
망우동 주상복합 신축공사

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-08-01.
서울지방
고용노동청
㈜삼호
과태료
4,000,000원
현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 [산업안전보건법 제30조(산업안전보건관리비의 계상 등) 3항
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유
- 산업안전보건관리비 사용기준 교육자료 전파 (유해위험방지계획서 용역비용 계상기준)

-
서울팔래스호텔 본관 증축공사

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018-11-26.
서울지방
고용노동청
㈜삼호
과태료
7,694,800원
현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 [산업안전보건법 제38조의2(석면조사)2항]
과태료 납부 완료
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유
- 석면조사 및 보고에 관한 규정 교육 전파

-
e편한세상 태전2차

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-02-11.
중부지방
국세청
㈜삼호
벌금
100,000,000원
세금계산서 발급 및 수취의무 위반 (조세범처벌법 제10조 제1항 제1호 및 제2항 제1호)
벌금 납부 완료
- 세금계산서 발급 관련 담당자 내부/외부 교육 실시 및 사내게시판을 통해 각 현장/사업팀에 사례 공유

추문석
(대표이사)

벌금
100,000,000원

벌금 납부 완료

다.

고
려
개
발㈜

-e편한세상 선부 현장 산업안전보건법 위반 제재

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017-07-31.
수원지방법원
 안산지원
고려개발㈜
벌금 부과
(50만원)
건설 노동조합의 신고에 따른 산업안전보건법 위반사항 적발 (산업안전보건법 제71조, 제68조 제2호, 제29조 제3항, 형법 제70조 제1항, 제69조 제2항, 형사소송법 제334조 제1항)
벌금납부
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유 및 현장 안전교육 실시

직원1명

벌금 부과

(50만원)

-월산푸른물센터 현장 산업안전보건법 위반 제재

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018-01-26.
의정부
 지방법원
고려개발㈜
벌금 부과
(70만원)
현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 (산업안전보건법 제71조, 제67조 제1호, 제23조 제1항, 제3항, 제67조의2 제1호, 제34조 제2항, 형법 제 37조, 제38조, 형사소송법 제334조 제1항, 형법 제70조 제1항, 제69조 제2항)
벌금납부
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유 및 현장 안전교육 실시

직원1명
벌금 부과
(70만원)

- 별내선6공구 현장 산업안전보건법 위반 제재

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018-01-31.
의정부
 지방법원
고려개발㈜

벌금 부과

(70만원)

현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 (산업안전보건법 제71조, 제67조 제1호, 제23조 제1항, 제2항, 제3항, 제67조의2 제1호, 제34조 제2항, 형법 제37조, 제38조, 형사소송법 제334조 제1항, 형법 제70조 제1항, 제69조 제2항)
벌금납부
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유 및 현장 안전교육 실시

직원1명
벌금 부과
(70만원)

-
오
남~수
동 국지도 건설공사 산업안전보건법 위반 제재

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-04-02.
의정부
 지방법원
고려개발㈜

벌금 부과

(150만원)

현장 특별점검실시에 따른 산업안전보건법 위반 (산업안전보건법 제71조, 제67조 제1호, 제23조 제3항, 제334조 제1항, 형법 제70조 제1항, 제69조 제2항)
벌금납부
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유 및 현장 안전교육 실시

직원1명

벌금 부과

(150만원)

- e편한세상 초지역센트럴포레 산업안전보건법 위반 제재

일 자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-11-15.
의정부
 지방법원
고려개발㈜

벌금 부과

(70만원)

건설 노동조합의 신고에 따른 산업안전보건법 위반사항 적발 (산업안전보건법 제71조, 제67조 제1호, 제23조 제3항, 형법 제37조, 제38조, 형사소송법 제334조 제1항, 형법 제70조 제1항, 제69조 제2항)
벌금납부
- 안전보건팀 협조를 통한 사례공유 및 현장 안전교육 실시

직원1명

라.
대림씨엔에스
㈜

- 군산공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017-03-28

광주지방고용노동청군산지청

대림씨엔에스㈜

과태료 부과 
 (2백2십만원)

"시정명령서" 중대재해 발생 사업장 감독 지적된 위반사항(산업안전보건법 제42조의2 3항,제41조 3항,제11조1항, 제29조의2 7항)

과태료 납부

- 주기적 안전교육 실시 및 사고사례 전파로 안전의식 고취

- 안전시설물 보완 및 개선실시

- 안전보건표지 개선실시

- MSDS관리

- 부여공장 위험물안전관리법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017-08-28

충청남도청

대림씨엔에스㈜

과태료 부과
 (1백6십만원)

위험물 저장소의 품명등의 변경신고를 하지 아니함
 (위험물안전관리법 제6조 2항)

처분 과태료 납부

- 위험물 저장소 품명 변경 완료
- 위험물 별 분류 체계 강화로 저장소

관리강화
- 취급자 및 관리자 교육 실시

- 군산공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017-10-19

전주지방법원군산지원

대림씨엔에스㈜

벌금 부과 
 (5백만원)

현장근로자 사고에 따른 산업안전보건법 위반(산업안전보건법 제71조, 제66조의2외, 형법 제268조, 제30조,형사소송법 제334조 제1항외)

처분 벌금 납부

- 주기적 안전교육 실시 및 사고사례 전파로 안전의식 고취

- 안전시설물 보완 및 개선실시

- 안전보건표지 개선실시

- MSDS관리

직원 1명
벌금 부과
(3백만원)

- 충주공장 사고에 따른 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2017-11-22

고용
노동부

충주지청

대림씨엔에스㈜

과태료 부과
 (5천7백만원)

중대재해 사고에 따른 임검실시

산업안전보건법 위반

(산업안전보건법 제12조 외 21개의 법 위반)

총 70건 지적사항

처분 과태료 납부

-안전팀 신설 및 자체 안전관리자 선임

-휴일 및 정비작업 등 비정상작업에 대한 위험성평가,안전교육,작업허가제 실시

-주기적 안전교육 실시 및 사고사례 전파로 안전의식 고취

-안전시설물 보완 및 개선실시

-안전보건표지 개선실시

-MSDS관리 개선실시

- 충주공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018-09-21

청주지방법원 충주지원

대림씨엔에스㈜

벌금 부과
(1천만원)

형법 제268조, 산업안전보건법 제66조 2, 
제23조 제3항 외

처분 벌금 납부

-안전 ,보건진단 후 사업장 개선

-작업허가서 및 위험성평가 절차수립

-근로자 안전교육을 통한 안전의식 향상

직원 2명

벌금 부과
(1천3백만원)

- 군산공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2018-11-16
광주지방고용노동청군산지청
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
 (4백만원)
"시정명령서"중대재해 발생 사업장 감독 지적된 위반사항(산업안전보건기준에 관한 규칙 제18조, 제24조, 제97조, 제3조, 제38조 제1항, 제33조 제1항, 제92조 제1항, 제168조 제1항, 제311조 제1항, 제622조 제1항, 제43조, 제619조의2 제1항, 제54조 제1항, 제31조 제3항, 제23조, 산업안전보건법 제12조)
과태료 납부
- 주기적 안전교육 실시 및 사고사례 전파로 안전의식 고취
- 안전시설물 보완 및 개선실시
- 안전보건표지 개선실시

- 용인공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-07-03
중부지방고용노동청 경기지청
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
(72만원)
산업안전보건법 
제31조 제1항
과태료 납부
- 안전보건실태 점검 후 사업장 개선
 - 안전 진단 후 위험요소 제거
 - 휴일 정비 작성시 작업허가서, 위험성 평가 안전교육 실시
 - 천정크레인 전용진입로 설치, 인터록 설치
 - 천정크레인 전용진입로 출입제한 장치,열쇠관리 
 - 주기적 안전교육 실시

- 군산공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-08-12
전주지방검찰청 군산지청
대림씨엔에스㈜
벌금 부과
(5백만원)
현장근로자 사고에 따른 산업안전보건법 위반(산업안전보건법 제71조, 제66조의2외, 형법 제268조, 제30조,형사소송법 제334조 제1항외)
처분 벌금 납부
- 주기적 안전교육 실시 및 사고사례 전파로 안전의식 고취
- 안전시설물 보완 및 개선실시
- 안전보건표지 개선실시

직원 1명
벌금 부과
(5백만원)

- 용인공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-11-08
중부지방고용노동청 경기지청
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
(48만원)
산업안전보건법 제49조의2 제7항
과태료
 납부
- 공정안전(PSM)실태 점검 후 사업장 개선
- 안전 진단 후 위험요소 제거
- 휴일 정비 작성시 작업허가서, 위험성 평가(JSA) 실시
- 주기적 안전교육 실시

- 충주공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-11-08
고용노동부
 충주고용노동지청
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
(32만원)
신규채용자 교육시간부족(1명)
탈형공정 압력용기 1대 안전검사 미실시
배치전 건강검진 유해인자 누락
과태료
 납부
- 신규 채용시 안전교육 시행
- 압력용기 안전검사 시행
- 배치전 유해인자 건강검진 시행

- 본사 기업현황공시 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-12-13
공정거래위원회
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
(228만원)
- 사유 : 공시 대표회사 상표권 사용내역 사실과 다르게 배포 
 - 근거 : 공정거래법 제11조의4 기업집단현황 등에 관한 공시
과태료
 납부
- 계열회사 관련 공시사항 재확인(상표 사용 현황 등)
 - 공시 사항 부문별 cross-check 활동 강화

- 용인공장 대기환경보전 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2019-12-18
경기도
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
(80만원)
대기환경보전법 제31조 제2항
과태료
 납부
- 대기배출시설 및 방지시설 운용기록 누락없이 실시 (일 1회 기록)

- 용인공장 산업안전보건법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2020.02.06
수원지방
법원
대림씨엔에스㈜
벌금 부과
 (2백만원)
산업안전보건법 위반
처분 벌금 납부
- 안전보건실태 점검 후 사업장 개선
- 안전 진단 후 위험요소 제거
- 휴일 정비 작성시 작업허가서, 위험성 평가 안전교육 실시
- 천정크레인 전용진입로 설치, 인터록 설치
- 천정크레인 전용진입로 출입제한 장치, 열쇠관리
- 주기적 안전교육 실시

직원1명
벌금 부과
 (2백만원)

- 석산사업소 산지관리법 위반 제재

일자
조치기관
조치대상자
조치내용
사유 및 근거법령
조치에 대한 이행현황
재발방지를 위한 대책

2020.03.06
충주시청
대림씨엔에스㈜
과태료 부과
(40만원)
산지관리법 제25조
(토석채취허가 등),
　산지관리법 제47조
(과태료)
과태료
 납부
- 추후 변경사항 발생시 토석채취 변경신고(임의시공 하지않음)
- 추후 장대 비탈면 발생시 60M이하의 간격으로 10M 소단설치

5. 작성기준일 이후 발생한 주요사항

(1) 연결실체는 2020년 3월 주주총회에서 유화사업부 내 필름사업부의 물적분할을 승인 받았으며 2020년 4월 분할등기를 완료하였습니다.

(2) 연결실체는 2020년 4월 재무위원회에서 홍실아파트 주택재건축정비사업 조합의 사업비 대출(718억원)에 대한 연대보증을 승인하였습니다.

(3) 연결실체는 2020년 4월 내부거래위원회에서 계열회사인 덕송내각고속화도로㈜에 대하여 98억원의 자금 대여를 승인하였습니다.

(4) 연결실체는 2020년 4월 내부거래위원회에서 계열회사인 대림제7호마산회원기업형임대위탁관리부동산투자회사에 대한 267억원의 유상증자 참여를 승인하였습니다.
(5) 연결실체는 2020년 4월 내부거래위원회에서 필리핀현지법인(DPI)에 대해 3월 승인하였던 USD 30Mil.의 자금대여 연장 금액을 USD 8Mil.로 변경 승인하였습니다

6. 직접금융 자금의 사용

가. 공모자금의 사용내역

(기준일 :
2020.03.31
)
(단위 : 백만원)

구 분
회차
납입일
증권신고서 등의
 자금사용 계획
실제 자금사용
 내역
차이발생 사유 등

사용용도
조달금액
내용
금액

무기명식 이권부 무보증사채

제258-1회
2017.06.02
운영자금

146,000

운영자금

146,000

-

무기명식 이권부 무보증사채

제258-2회
2017.06.02
운영자금

54,000

운영자금

54,000

-

무기명식 이권부 무보증사채

제260-1회
2017.09.15
제248회 무보증사채 차환

162,000

제248회 무보증사채 차환

162,000

-

무기명식 이권부 무보증사채

제260-2회
2017.09.15
제248회 무보증사채 차환

31,000

제248회 무보증사채 차환

31,000

-

무기명식 이권부 무보증사채

제261-1회
2018.04.06
제255회 및 제252회 무보증사채 차환

240,000

제255회 및 제252회 무보증사채 차환

240,000

-

무기명식 이권부 무보증사채

제261-2회
2018.04.06
제255회 및 제252회 무보증사채 차환

60,000

제255회 및 제252회 무보증사채 차환

60,000

-

무기명식 이권부 무보증사채

제263-1회
2019.10.04

제257회 무보증사채 차환 및 운영자금

150,000

제257회 무보증사채 차환 및 운영자금

150,000

-

무기명식 이권부 무보증사채

제263-2회
2019.10.04
제257회 무보증사채 차환 및 운영자금

150,000

제257회 무보증사채 차환 및 운영자금

150,000

-

7. 보호예수 현황

보호예수중인 당사의 주식은 없습니다.

8
. 녹색경영

가. 온실가스 배출량 및 에너지 사용량

사업장
단위별 온실가스
 총배출량
(단위 tCO2e)
단위별 에너지
 총사용량
(TJ)

수송동사옥

1,593

32

광화문D타워사옥

3,704

76

정선콘도사업소

3,793

71

대전지점

1,242

25

대림교육연구원

711

12

석유화학사업부

231

4

대
덕
연구소

1,757

35

여수공장

60,097

1,202

여수LHDPE공장

50,850

1,011

여수PB공장

17,546

270

여수C4공장

58,460

1,132

전주공장

28,645

585

합 계

228,629

4,455

※ 사업장 단위별 온실가스 총 배출량, 에너지 총 사용량을 기재하였습니다.
해당 자료는 제3자 검증완료된 2018년도 배출량 입니다.

2019년 수치는 2

020

년
9
월

중
확
정될
예정입니다.

나
.
당사가 개발한 '산화철 흡착 및 케이크층이 형성된 막여과 전처리 기술'이 2019년 5월 16일
환경부로부터
녹색기술로 인증을 받았으며,
유효기간은
2022년 5월 15일

까지 입니다

.

【 전문가의 확인 】

1. 전문가의 확인

- 해당사항 없음 

2. 전문가와의 이해관계

- 해당사항 없음