AJ네트웍스 — 주주총회소집공고 (20200313)
제출인: AJ네트웍스

주주총회소집공고
2.8
AJ네트웍스(주)

주주총회소집공고

2020년 3월 13일

회 사 명 :
AJ네트웍스 주식회사

대 표 이 사 :
반채운, 윤규선

본 점 소 재 지 :
서울특별시 송파구 정의로 8길 9 AJ빌딩

(전 화)02-6363-9999

(홈페이지)http://www.ajnet.co.kr

작 성 책 임 자 :
(직 책)경영관리본부장
(성 명)박형범

(전 화)02-6363-9999

주주총회 소집공고

(제20기 정기주주총회)

주주님의 건승과 댁내의 평안을 기원합니다.

당사는 상법 제363조와 당사 정관에 의거, 제 20기 정기주주총회를 아래와 같이 개최함을 통지하오니 참석하여 주시기 바랍니다.

- 아 래 -

1. 일 시 : 2020년 3월 30일(월요일) 오전 09시 00분

2. 장 소 : 서울특별시 송파구 정의로8길 9 AJ빌딩 5층 대강의장

3. 회의 목적 사항

가. 보고사항 : 영업보고, 감사보고,외부감사인선임보고, 내부회계관리제도 운영 실태보고

나. 부의안건

제 1호 의안 : 제20기 별도재무제표 및 연결재무제표승인의 건

제 2호 의안 : 정관개정의 건

제 3호 의안 : 이익잉여금처분계산서 승인의 건(현금배당의 건)

제 4호 의안 : 이사선임의 건

제 5호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건

제 6호 의안 : 감사 보수한도 승인의 건

4.
실질주주의
의결권 행사에 관한 사항

금번 당사의 주주총회에는 주주총회 참석장에 의결권을 직접 행사하거나 또는 위임장에 의거 의결권을 간접행사 하실 수 있습니다.

5. 실질주주의 의결권 행사에 관한 사항

금번 정기주주총회에는 자본시장과금융투자업에관한법률 제314조제5항의 개정에 따라 한국예탁결제원이 주주님들의 의결권을 행사할 수 없습니다. 따라서 주주님께서는 한국예탁결제원에 의결권행사에 관한 의사표시를 하실 필요가 없으며, 주주총회에 참석하여 의결권을 직접행사하시거나 또는 위임장에 의거 의결권을 간접행사 할 수 있습니다.

6. 전자투표 및 전자위임장권유에 관한 사항

당사는「상법」제368조의 4에 따른 전자투표제도와 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제 160조 제 5호에 따른 전자위임장권유제도를
이번 주주총회에서 활용하기로 결의하였고,
이 두 제도의 관리업무를 한국예탁결제원에 위탁하였습니다. 주주님들께서는 아래에서 정한 방법에 따라 주주총회에 참석하지 아니하고 전자투표방식으로 의결권을 행사하시거나, 전자위임장을 수여하실 수 있습니다.

가. 전자투표·전자위임장권유관리시스템 인터넷 주소:「http://evote.ksd.or.kr」

나. 전자투표·전자위임장 수여기간: 2020년 3월20일 ~ 2020년 3월29일

- 기간 중 오전 9시부터 오후 10시까지 시스템 접속 가능(단,마지막 날은 오후 5시까지만 가능)

다. 시스템에 공인인증을 통해 주주본인을 확인 후 의안별 의결권 행사 또는 전자위임장 수여

- 주주확인용 공인인
증서의 종류: 증권거래전용 공인인증서 또는 은행·증권 범용 공인인증서

7. 주주총회 참석시 준비물
- 직접행사:참석장, 신분증

- 대리행사:참석장 및 위임장(주주와 대리인의 인적사항 기재, 인감날인), 주주 인감증명서, 대리인신분증

8. 기타사항

- 주주총회 기념품은 지급되지 않사오니 양지하여 주시기 바랍니다.

2020년 3월 13일

AJ네트웍스 주식회사

대 표 이 사 반 채 운 윤 규 선

I. 사외이사 등의 활동내역과 보수에 관한 사항

1. 사외이사 등의 활동내역

가. 이사회 출석률 및 이사회 의안에 대한 찬반여부

회차
개최일자
의안내용
사외이사 등의 성명

천주욱
(출석률: 0%)
조한홍
(출석률: 0%)

찬 반 여 부

1회차
2019-01-02
- ㈜AJ바이크 및 ㈜링커블 풋옵션(Put Option) 및 
 콜옵션(Call Option)계약 체결의 건
불참
불참

2회차

2019-01-02

- 주식매매 계약 체결의 건

- 자회사 AJ렌터카 주식매각 거래 종결 합의서 체결의 건

불참
불참

3회차

2019-01-07

- 주식회사 월드렌트카 대여금 지급의 건

불참
불참

4회차

2019-01-14
- 신규법인 설립의 건
불참
불참

5회차

2019-01-30

- ㈜포시즌렌트카 대여금 지급의 건

불참
불참

6회차

2019-01-31

- 계열사 대여금 지급의 건

불참
불참

7회차

2019-02-14

- 지점 이전의 건

- 기채에 관한 건

- 시설자금대출 이백억원에 대한 이자율스왑(변동-고정)에 대한 
 파생상품보증금면제에 관한 건

불참
불참

8회차

2019-02-18

- Auto Gallery Holding, Inc.이 KEBHANA Bank NewYork로부터 차입한 
 신용보증대출 미화 오백만(USD 5,000,000)에 대하여 지급보증하는 건

불참
불참

9회차

2019-02-20

- 계열사 대여금 지급의 건

불참
불참

10회차

2019-02-26

- 2018년도 기말 감사전 재무제표 승인의 건

- 이사회 규정 변경의 건

불참
불참

11회차

2019-03-05

- 계열사 대여금 지급의 건

불참
불참

12회차

2019-03-06

- 자회사 증자의 건

불참
불참

13회차

2019-03-08

- 현금배당의 건

- 정기주주총회 소집의 건

불참
불참

14회차

2019-03-27

- 사모사채 발행에 관한 건

불참
불참

15회차

2019-03-28

- 에이제이셀카㈜가 신한은행 역삼동기업금융센터로부터 차입한 
 총 이십억칠천만원(\2,070,000,000)에 대하여 지급보증하는 건

불참
불참

회차
개최일자
의안내용
사외이사 등의 성명

천주욱
(출석률: 18%)
류승우
(출석률: 12%)

찬 반 여 부

16회차

2019-03-29

- 대표이사 선임의 건

- 이사의 경업 승인에 관한 건

찬성
찬성

17회차

2019-04-22

- 주식매매 계약 체결의 건

불참
불참

18회차

2019-04-24

- 자회사 증자의 건

- KB국민은행 양재역종합금융센터로부터 차입한 총 
 이백억원(\20,000,000,000)에 대한 기채에 관한 건

불참
불참

19회차

2019-04-29

- 주식매매 계약 체결의 건

불참
불참

20회차

2019-05-03

- 해외 법인 설립 및 법인장 선임의 건

불참
불참

21회차

2019-05-07

- 자회사 유상증자 참여의 건

불참
불참

22회차

2019-05-09

- 자회사가 신한은행 역삼동기업금융센터로부터 차입한 
 총 일십육억원(\1,600,000,000)

불참
불참

23회차

2019-05-16

- 사채의 발행에 관한 건

불참
불참

24회차

2019-05-20

- 자회사가 한국산업은행으로부터 차입한 총 사십억원
 (\4,000,000,000)에 대하여 연대보증하는 건

불참
불참

25회차

2019-05-22

- 자회사 증자의 건

불참
불참

26회차

2019-05-31

- 제19기 및 제20기 1분기 연결재무제표 정정사항 승인의 건

불참
불참

27회차

2019-06-07

- 자회사 증자의 건

불참
불참

28회차

2019-06-18

- 계열사 대여금 만기연장의 건

불참
불참

29회차

2019-06-25

- Auto Gallery Holdings Inc., 유상증자 결의 건

불참
불참

30회차

2019-06-25
- 자회사 지급 보증의 건
불참
불참

31회차

2019-06-27

- 시설대여(리스) 계약 체결관련의 건

불참
불참

32회차

2019-06-28

- 자회사가 KDB산업은행으로부터 차입한 총 이십칠억원
 (￦2,700,000,000)에 대하여 연대보증 하는 건
불참
불참

33회차
2019-07-04
- 계열사 대여금 지급의 건
불참
불참

34회차
2019-07-11
- 무보증 사채 발행의 건
불참
불참

35회차
2019-07-16
- 해외 신규 법인 설립
불참
불참

36회차
2019-07-26
- 시설대여(리스) 계약 체결관련의 건
불참
불참

37회차
2019-07-26
- 주식회사 대원종합관리의 주식양수도계약 체결의 건
찬성
찬성

38회차
2019-08-06
- 계열사 대여금 지급의 건
불참
불참

39회차
2019-08-13
- 미국 현지 법인 AJ Rental Inc. 증자의 건
찬성
찬성

40회차
2019-08-14

- AJ Networks America Inc., 유상증자 결의 건

찬성
불참

41회차
2019-08-19
- 자회사 유상증자의 건
불참
불참

42회차
2019-08-23
- 주식매매계약 체결의 건
불참
불참

43회차
2019-08-26
- 시설대여(리스) 계약 체결 관련의 건
불참
불참

44회차
2019-08-30
- 자회사 연대보증 입보의 건
불참
불참

45회차
2019-08-30
- 시설대여(리스) 계약 체결관련의 건
불참
불참

46회차
2019-09-02

- 에이제이카리안서비스(주)가 신한은행으로부터 차입한

총 십억원(￦1,000,000,000)에 대하여 연대 보증하는 건

불참
불참

47회차
2019-09-02
- 신규 법인 설립의 건
찬성
불참

48회차
2019-09-05
- 미국 현지 법인 AJ Rental Inc. 출자전환의 건
찬성
찬성

49회차
2019-09-10
- 준법지원인 선임의 건
찬성
찬성

50회차
2019-09-16
- AJ네트웍스(주)가 AJ셀카(주)에 제공한 연대보증 내용 변경의 건
불참
불참

51회차
2019-09-17
- 시설대여(리스)계약 체결관련의 건
불참
불참

52회차
2019-09-23
- 계열사 대여금 한도 부여의 건
불참
불참

53회차
2019-09-27
- 계열사 대여금 만기연장의 건
불참
불참

54회차
2019-10-10
- 금융리스 계약 체결의 건
불참
불참

55회차
2019-10-18
- 여신 약정의 건
불참
불참

56회차
2019-11-06
- 대출약정 체결의 건
불참
불참

57회차
2019-11-07
- 유상증자 결의의 건
찬성
불참

58회차
2019-11-15
- 산업운영자금대출 400억원 대환의 건
불참
불참

59회차
2019-11-15
- 기채에 관한 건(만기연장)
불참
불참

60회차
2019-11-26
- 자회사 대여금 지급의 건
불참
불참

61회차
2019-12-09
- 3개의 자회사의 연대보증인으로서의 계약 체결에 관한 건
불참
불참

62회차
2019-12-11
- 계열사 대여금 한도 부여의 건
불참
불참

63회차
2019-12-13
- 계열사 대여금 지급의 건
불참
불참

64회차
2019-12-19
- 현금배당 및 자기주식 취득의 건
찬성
찬성

나. 이사회내 위원회에서의 사외이사 등의 활동내역

위원회명
구성원
활 동 내 역

개최일자
의안내용
가결여부

-
-
-
-
-

2. 사외이사 등의 보수현황

(단위 : 천원)

구 분
인원수
주총승인금액
지급총액
1인당 
평균 지급액
비 고

사외이사
2
3,500,000
108,000
54,000
-

- 주총승인금액은 이사보수한도 총액 입니다.

II. 최대주주등과의 거래내역에 관한 사항

1. 단일 거래규모가 일정규모이상인 거래

(단위 : 억원)

거래종류
거래상대방
(회사와의 관계)
거래기간
거래금액
비율(%)

-
-
-
-
-

2. 해당 사업연도중에 특정인과 해당 거래를 포함한 거래총액이 일정규모이상인 거래

(단위 : 억원)

거래상대방
(회사와의 관계)
거래종류
거래기간
거래금액
비율(%)

-
-
-
-
-

III. 경영참고사항

1. 사업의 개요

가. 업계의 현황

소유를 중시하던 전통적인 자산 개념에서, 사용에 따른 자산의 효용가치를 극대화 하려는 근래의 기업 및 개인의 성향 변화는 렌탈 시장의 잠재력을 보여주는 긍정적인 신호입니다. 정수기나 안마의자 렌탈 사업에서 보듯 자산 관리에 특화되어 있는 전문 렌탈 기업의 렌탈 상품이 활성화 될 경우, 기존의 구매 수요를 잠식하는 것이 아닌 신규 렌탈 수요의 창출로 인한 신규 시장 형성이 가능함을 확인하였습니다. OA기기부터 지게차에 이르기까지 다양한 렌탈 아이템의 개발 및 시장 확장 가능성은 당사의 성장성에 긍정적인 영향을 미치고 있습니다.

렌탈 사업을 규제하고 있는 법률은 제정되어 있지 않으며, 이는 당사가 다양한 분야의 렌탈 시장에 진입하거나 신규 시장을 창출하는데 있어 긍정적인 요인입니다. 그러나 이로 인해 시장 진입 장벽이 낮아 다수의 시장 경쟁자 참여가 가능합니다. 현재 아이템별 소규모 업체가 영업을 하고 있으며, 대기업의 렌탈시장 진출도 가속화하고 있는상태입니다. 하지만 렌탈 사업의 특성상 자산 관리 노하우, 영업능력, 자금력, 채권회수능력 등이 중요한 시장 진입 장벽 역할을 하고 있어 실제 시장에서 영업 중인 종합렌탈사는 당사를 포함하여 소수에 머무르고 있습니다.

렌탈 시장은 1년 미만의 단기렌탈과 1년 이상의 장기렌탈로 구분됩니다. 단기렌탈의 경우 렌탈료가 장기렌탈과 비교하여 상대적으로 높아 취득원가 회수기간이 짧으나, 이를 뒷받침할 수 있는 영업력이 확보되지 않아 자산의 회전율이 떨어질 경우 회수율 역시 떨어지는 리스크가 상존합니다. 그러나 렌탈의 특성상 호황기에는 기업의 생산량 확대에 따른 렌탈 수요 증가가, 불황기에는 기업의 설비 및 장비투자 저하에 따른 구매 대체 성격의 렌탈 수요가 있어 꾸준한 시장 형성이 가능한 장점이 있습니다. 당사의 장기렌탈은 통상적으로 3년 전후의 기간 동안 일정금액의 렌탈료가 회수되어 지속적인 수익이 보장되는 장점이 있습니다. 그러나 계약기간 중 이용자가 계약을 해지하거나 지속적인 연체 등으로 계약 해지 사유가 발생하여 계약이 종료될 경우 수익구조에 좋지 않은 영향을 미칠 수 있는 점을 유의하여야 합니다.

(2) 업계 현황

국내 렌탈시장은 크게 자동차 대여사업의 렌터카시장, 기업을 주 대상으로 하는 파렛트, OA기기, 고소장비(AWP) 등의 B2B 시장 및 정수기, 헬스케어 등 가정용 물품을 렌탈하는 B2C 시장으로 분류할 수 있습니다. 

당사가 2007년 신규 참여한 파렛트 렌탈은 물류사업에 기본적으로 사용되는 필수 렌탈 아이템으로서, 과거 한국파렛트풀의 독점시장에서 현재 한국파렛트풀과 당사의 2개사 경쟁체제로 시장이 재편되고 있습니다. 식료품, 공산품 등의 업종은 파렛트를 사용하는 업체가 꾸준히 증가하고 있으며, 농산물, 전자제품, 사료, 비료, 판지 등은 시장진입 초기 단계라 시장의 성장성이 높다고 판단됩니다. 당사는 지속적인 시장점유율 확대를 통해 큰 폭의 매출 신장세를 기대하고 있습니다.

국내 OA기기 렌탈 시장은 외국계 대형업체, 중소 렌탈업체로 분류할 수 있습니다.
오릭스, 맥쿼리 등 외국계 대형업체는 정부, 금융기관, 국내 대기업의 대규모 전산 프로젝트와 연관된 특정시장에 주력하는 관계로, 순수렌탈을 영위하는 중소 렌탈업체와는 시장과 방식이 상이합니다. 중소렌탈사의 경우 렌탈자산을 직접 보유하고 유지, 보수를 겸하여 수익성을 확보하고 있습니다. 전체 OA 시장 중 렌탈시장은 약 8%의 점유율(출하량 기준)을 보이는 것으로 추산되며, 주요 렌탈 업체로는 당사 및 한국렌탈, 롯데렌탈 등이 있습니다. 자산 관리에 전문성이 필요한 PC, 복합기 등을 중심으로 구매에서 렌탈로의 전환이 빠르게 이뤄지고 있으며 Server , 태블릿 등 모바일 관련된 주변기기로의 렌탈 수요가 증가하고 있어 향후 가장 큰 렌탈시장을 형성할 가능성이 있습니다. 

당사 건설장비사업부문 중 하나인 고소장비(AWP)는 월드컵 경기장, 코엑스, 인천공항 등 각종국책 대형공사 및 반도체, LCD 생산업체들의 라인증설 등으로 인하여 관련 장비의 수요가 증가함에 따라 빠르게 렌탈화 된 품목입니다. 또한 건설현장의 급격한 인건비 상승(고소장비(AWP) 1대가 현장인력 3~4명을 대체 가능)과 산업재해 예방에 대한 규제 강화 등의 영향으로 렌탈시장의 규모가 2003년 3,000여대에서 2017년 55,000여대 수준으로 급격하게 증가하였고, 2019년 현재까지 55,000대 수준을 유지 하고 있습니다. 시장 수요 급증으로 다수의 중소업체가 난립하고 있는 상황이나, 지속적인 자산관리 및 최신형 장비 도입 등으로 자산의 안전성이 담보되어야 할 필요성이 있어 향후 대형 렌탈사 위주로 시장이 재편될 가능성이 높습니다. 현재 당사는 약 12,000여대 규모로서 국내 시장점유율 1위를 점하고 있습니다.

○ 경쟁사 현황

구분

AJ네트웍스

롯데렌탈

한국렌탈

한국파렛트풀

설립일

2000.02.10

2005.10.17

1989.07.21

1985.10.02

대표이사

반채운, 윤규선

이훈기

범진규

서병륜

주요
사업부문

파렛트,
OA기기,
건설장비,
유통 등

전자통신기기
(계측기),
렌트카,
대부업 등

전자통신기기
(계측기),
OA기기,
건설장비등

파렛트,
물류기기 외

○ 경쟁사 영업특성 및 동향

구분

영업특성

동향

AJ네트웍스

파렛트, OA기기, 고소장비(AWP)를
중심으로 다양한 아이템으로
렌탈 사업 확대 중 
종합 렌탈사로서 성장 지속

주요핵심사업부를 중심으로 파생된
신규 사업아이템 확대

롯데렌탈

차량 렌탈을 주력으로 계측기,
OA 등 IT기기 렌탈이 주를 이룸

케이티 그룹에서 롯데그룹으로 매각

한국렌탈

건설 장비 및 해외 투자에 주력

단기 반납형 렌탈 부문을 중심으로
기존 임대사업을 축소하고
사우디, 베트남 등 해외 건설장비에 주력

한국파렛트풀

안정된 매출처 확보 및
선두기업으로 시장 점유

파렛트 외 물류운송, 물류인력도급 등 사업 확장

(3) 향후 전망

국내 렌탈시장은 1990년대 후반 이후로 단기렌탈 분야로 집중되고 있으며 시장 역시 지속 확대되고 있는 추세입니다. 자산을 필요한 시점에 필요한 기간만큼 사용할 수 있는 적시성, 자산 관리의 편리성 및 자산을 취득하기 위하여 현금을 조달하지 않아도 되는 경제성은 렌탈의 큰 장점이며 향후 렌탈 이용자를 지속적으로 증가시키는 요인이 될 것입니다.

렌탈 선진국인 미국, 일본과 비교했을 때 한국의 렌탈시장은 규모, 아이템 모두 절대적으로 비중이 작은 상황입니다. 국내 기업의 선진 경영 기법 도입 및 자산 효율화 경향에 맞춰 다양한 아이템 구성으로 렌탈 시장 확대가 이루어 질 것으로 예상됩니다. 또한 빠르게 변화하는 경영 환경의 특성상 기업은 구매장비의 진부화 위험을 피하기 위하여 지속적으로 렌탈 비중을 확대할 것으로 보입니다.

종합렌탈사의 경우 렌탈 영업에만 국한하지 않고 생산, 유통, 리퍼비쉬 협력업체 등과 제휴하여 기존 영업네트워크를 통한 다양한 마케팅 진행이 가능하며 이러한 확장성은 다양한 사업 기회에 따른 성장 동력 확보 및 사업 포트폴리오 구성에 따른 리스크 감소에 도움이 되고 있습니다. 

나. 회사의 현황

(1) 영업개황 및 사업부문의 구분

 (가) 영업개황

당사는 주식회사 이렌텍을 사명으로 하여 OA기기 및 산업용 특수장비 등의 장단기 대여, 판매 목적으로 2000년에 설립되었으며, 2002년 10월 동일하이테크렌탈 주식회사를 흡수합병하고 상호를 아주렌탈 주식회사로 변경하였습니다. 이후 2013년 그룹내 지주회사인 아주엘앤에프홀딩스 주식회사와 합병하여 상호를 AJ네트웍스 주식회사로 변경하였습니다. 

설립 초기 OA기기 중심의 렌탈 영업으로 사업을 시작하여 2006년 건설장비 및 고소장비(AWP), 2007년 파렛트사업에 진출하는 등 꾸준한 상품 개발을 통하여 경쟁력을 갖춘 렌탈 아이템을 지속적으로 늘려나가고 있습니다. 또한 2007년 아주 좋은 발전소(태양광 발전), 2011년 AJ에코라인(자원재생업), 2013년 AJ솔루션(과금 솔루션 및 소프트웨어 개발)등의 자회사 설립을 통해 렌탈 사업과 시너지를 낼 수 있는 새로운 사업 영역으로 확장을 도모 하였습니다. 2015년 2월 사업부문의 추가 역량확보에 따른 경쟁력 강화의 일환으로 AJ에코라인(주), AJ솔루션(주)는 당사에 흡수합병 되어 사업부의 형태로 사업을 영위하고 있습니다.

당사의 사업부문 매출액 구성비율은 2018년 12월 결산 시에는 파렛트(38.5%), IT(38.6%), 건설장비(해외)(22.9%)에서, 2019년 12월 결산 시에는 파렛트(38.2%), IT(40.6%), 건설장비(해외)(21.2%)로 다소 변경 되었습니다. 

당사는 OA기기 중심의 영업에서 벗어나 각 부문내 다양한 렌탈 품목을 추가로 진입하면서 사업의 안정과 신사업 성장 두가지 목표를 달성하고자 노력하고 있습니다. IT사업부의 안정적인 매출에 기반하여 기존 영업망을 통한 품목다양화를 위해 모바일렌탈사업을 신규 런칭하였습니다. 또한 2006년 신규로 진입한 고소장비(AWP)는 대기업 투자건설현장 및 일반건설현장까지 시장의 영역을 넓히고 있으며, 2007년에 런칭한 파렛트가 본격적인 성장 궤도에 진입하였고, 파렛트영업망과 고소장비(AWP)의 정비능력의 시너지 효과를 증가시키기 위해 포크리프트렌탈 사업에 진출하였습니다. 신규 사업부의 시장점유율 향상에 따른 매출액 증가를 통해 당사의 포트폴리오는 더욱 개선될 것입니다.

사업의 분산 및 다각화는 추가적인 수익원 발굴과 특정사업에 대한 집중 위험 축소라는 점에서 긍정적입니다. 또한 기존 주력사업이 꾸준히 시장지배력을 유지하면서 점진적으로 신규사업에 진출하고 있어 신규사업 진출에 따른 리스크는 상대적으로 적습니다.

(나) 공시대상 사업부문의 구분

가) 파렛트 부문 : 파렛트 렌탈사업은 국내 제조/유통/물류사업 등에서 물류이동의 필수 부자재(기기)로 과거 한국파렛트풀㈜의 독점시장에서 현재 당사와의 2개사 경쟁 체제로 시장이 형성되어 있습니다. 당사가 시장에 본격적으로 진입한 2008년 이후 전체 파렛트 시장은 약 3.2배 신장한 것으로 판단됩니다. 추가로 각 산업 업계별로 자사파렛트와 목재파렛트의 사용비중이 낮아지고 렌탈파렛트로 전환 사용하는 업체가 꾸준히 증가되고 있으며, 최근 표준파렛트 비사용 신규업종(농산물, 사료, 판지, 전자) 시장진입 초기 단계를 넘어 확장성이 높다고 판단됩니다. 당사는 지속적인 시장확대와 시장점유율 증대를 통해 큰 폭의 매출 신장세를 기대하고 있습니다. 추가로 파렛트 품목의 특수성을 고려하여 파렛트 사용을 위한 필수 장비인 포크리프트렌탈사업과 물류시장 부자재 유통사업에 신규 진입하여, 큰 폭의 매출성장을 이루고 있습니다.

나) IT 부문 : 국내 IT기기 렌탈시장은 외국계 대형업체(SI사, 리스사, 메이커사)와 렌탈 전문 업체로 분류할 수 있습니다. 오릭스, 맥쿼리, IBM 등 외국계 대형업체는 정부, 금융기관, 국내 대기업의 대규모 전산 프로젝트, 그리고 여러 제조사의 대형 장비의 렌탈을 운영하고 있는 관계로, 당사가 영위하고 있는 순수 렌탈업과는 시장과 방식이 상이합니다. 당사와 같은 렌탈 전문 업체는 렌탈 자산을 직접 구매/보관/운영하며, 그에 따른 자산관리 및 유지보수 서비스를 제공함으로써 수익성을 확보하는 사업을 수행하고 있습니다.

국내 IT기기 중 OA기기(데스크탑, 노트북 등 PC 장비 기준)의 렌탈시장은 전체 시장(출하량 기준)의 7%~10% 내외로 추산되며, 주요 시장참여자로는 당사(M/S 34%)와 한국렌탈, 롯데렌탈 등이 있습니다. 렌탈시장 규모는 렌탈 선진국인 미국, 일본 등에 작은 규모이나, IT장비는 트랜드 및 적용기술 등 그 진화가 매우 빠르고 최신 상품의 출시 기간이 매우 짧다는 특성이 있어, 시장규모는 계속적으로 성장할 것으로 예측됩니다.

당사는 현재 10년 이상 거래 유지 중인 다수의 고객층을 보유하고 있으며, 이를 통해 축적된 고객 맞춤형의 렌탈 Know-How를 활용, 업계 최고 수준의 자산관리/물류시스템/유지보수 서비스를 제공하고 있습니다. IT장비 렌탈 전용 Technical Center 및 물류지원팀, 고객별 맞춤 자산관리/발주관리 시스템 등을 통해 시장 경쟁우위를 확보하고 있습니다. 또한, 삼성전자, HP 등 제조사와의 공동 마케팅을 통해 기존 판매 조직과 당사의 렌탈 시스템을 결합한 다각화된 렌탈 채널을 보유 중이며, 이를 통해 다각적으로 렌탈 시장 확대에 기여하고 이에 따른 구매경쟁력을 활용한 사업도 병행하고 있습니다.

최근 IT 기술 발달과 더불어 OA 렌탈 대상의 범위가 모바일로 확산되는 추세이며 태블릿, 올인원 PC와 같은 융복합 모바일 디바이스 장비도 동반 성장 중입니다. 해당 시장은 전체 임대 시장의 규모를 추정하기는 어려우나 최근 한국 IDC 보고서에 따르면 연평균 20%의 가파른 상승 속도로 기업 모바일 시장이 발달하고 있는 바, 렌탈 시장도 비슷한 성장세에 있을 것으로 추정됩니다. 당사는 이에 대응하기 위하여 모바일 디바이스 렌탈 전담 부서를 신설하여 모바일 기기(스마트폰, 태블릿 등)와 통신회선을 결합한 렌탈 사업을 런칭하여 기업 모바일 렌탈 시장 성장에 적극적으로 대응하고 있습니다. 요컨대 당사는 IT시장의 트렌드 변화에 빠르게 대응하여, 기존 OA장비 렌탈 고객을 바탕으로 렌탈 품목 다양화 및 서비스 개선을 통해 매출 증대에 힘쓰고 있습니다. 

또한 2016년부터 시작된 모바일, 테블릿기기 등 신규아이템의 렌탈 및 유통매출 확대로 IT부문 렌탈 영역을 더욱 확대해 나가고 있습니다.

당사는 사업부 내 유통전담조직 신설, 중간 딜러를 배제한 수요업체 직거래 및 해외유통을 통한 부가가치 향상, S/W 부문 강화로 고정 고객 수 증가 등 타사 대비 비교우위 확보를 위해 노력 중입니다. 다변하는 시장 상황에 능동적으로 대응하여 고객 니즈에 기반하는 추가 아이템의 결합 및 확장 가능성에 초점을 맞추고 있으며, 관련 신상품 개발을 통해, 렌탈 유통, 교정 및 사후관리의 통합서비스 구축에 박차를 가하고 있습니다.

다) 건설장비 및 해외부문: 현재 당사 주요 사업부문 중 하나인 건설장비 렌탈사업부는 고소장비(AWP) 약12,000여대, 지게차5,900여대 규모의 장비를 보유하고 있습니다. 고소장비의 경우 국내 시장점유율1위를 점하고 있으며 고소장비와 지게차 모두 지속적으로 장비보유 대수를 증가할 예정입니다. 사용연한이 길고 중고가치가 높게 형성되어 있는 중장비 등을 중심으로 추가적인 렌탈 아이템 개발 및 시장진입을 진행 중입니다. 또한 리퍼비쉬를 통해 장비의 성능 및 품질을 개선하여 해외 렌탈시장 개척뿐 아니라 유통매출 창출에도 집중할 계획으로 사우디, 베트남 및 미국에 진출 하였습니다. 건설 수요가 활발한 사우디 및 베트남 국내기업 투자에 따라 삼성엔지니어링(주), 삼성전자(주)등 대기업과 동반진출하여 기간 산업 현장에 건설장비를 투입하고 있으며 현재는 현지기업에 장비를 임대함으로 안정적으로 현지화하고 있습니다. 이를 바탕으로 건설장비 렌탈 수요가 예상되는 중동 및 동남아시아로 시장을 확대하고자 검토중입니다. 해외 진출로 인하여 직구매를 통한 취득원가 절감, 불용자산의 유통 네트웍 구성을 통하여 원활한 자산운용 및 유통망을 확보를 통해 새로운 수익원을 창출할 수 있을 것으로 보입니다.

(2) 시장점유율

상위 5개사 비교 렌탈시장 점유율

구분

AJ네트웍스

한국렌탈

오릭스렌텍

한국
파렛트풀

롯데렌탈

파렛트

32%

-

-

68%

-

OA기기

34%

15%

10%

-

14%

고소장비(AWP)

27%

7%

-

-

4%

- 당사 자체 시장조사 자료입니다.

(3) 시장의 특성

소비자들의 소비패턴이 소모품 관리 및 유지보수가 필요한 상품은 소유에서 렌탈로 변화해감에 따라 국내 렌탈시장은 크게 자동차 대여사업의 렌터카시장, 기업을 주 대상으로 하는 파렛트, OA기기, 고소장비(AWP) 등의 B2B 시장 및 정수기, 헬스케어 등 가정용 물품을 렌탈하는 B2C 시장으로 분류할 수 있습니다. 

파렛트 렌탈사업은 신생업체의 진입장벽이 높은 사업영역으로 네트워크기반의 대규모 자산투입이 병행하여야 하며, 렌탈의 노하우와 안정적인 물류인프라공급으로 운영경험이 충분히 밑바탕 되어야 하는 사업입니다. 안정적인 매출과 대량의 고객처를 대상으로 기존고객에 대한 타 아이템의 연계영업 또한 가능합니다. 전반적인 파렛트렌탈시장의 증가에 추가로 물류활동에 수반되는 물류기기(지게차) 및 포장부자재(유통) 시장의 공급선이 파렛트렌탈업계로 전환되는 추세이며, 이는 당사의 지속 가능한 사업의 안정성을 추구할 수 있습니다. 그 외로 제조, 유통, 물류업계를 대상으로 하는 다양한 물류서비스 제공부분도 확대될 가능성이 있습니다.

국내OA기기 렌탈 시장은 외국계 대형업체, 중소 렌탈업체로 분류할 수 있습니다. IBM, 맥쿼리 등 외국계 대형업체는 정부, 금융기관, 국내 대기업의 대규모 전산 프로젝트와 연관된 특정시장에 주력하는 관계로, 순수렌탈을 영위하는 중소 렌탈업체와는 시장과 방식이 상이합니다. 중소렌탈사의 경우 렌탈자산을 직접 보유하고 유지, 보수를 겸하여 수익성을 확보하고 있습니다. 전체OA 시장 중 렌탈시장은 약 6%의 점유율(출하량 기준)을 보이는 것으로 추산되며, 주요 렌탈 업체로는 당사 및 한국렌탈 등이 있습니다. 자산 관리에 전문성이 필요한PC, 복합기 등을 중심으로 구매에서 렌탈로의 전환이 빠르게 이뤄지고 있으며Server, 태블릿 등 주변기기로의 렌탈 수요가 증가하고 있어 향후 가장 큰 렌탈시장을 형성할 가능성이 있습니다. 

당사 주요 사업부문 중 하나인 고소장비는 월드컵 경기장, 코엑스, 인천공항 등 각종국책 대형공사 및 반도체, LCD 생산업체들의 라인증설 등으로 인하여 관련 장비의 수요가 증가함에 따라 빠르게 렌탈화 된 품목입니다. 또한 건설현장의 급격한 인건비 상승(고소장비1대가 현장인력3~4명을 대체 가능)과 산업재해 예방에 대한 규제 강화 등의 영향으로 렌탈시장의 규모가 2003년 3,000여대에서 2017년 55,000여대 수준으로 급격하게 증가하였고, 2019년 현재까지 55,000대 수준을 유지 하고 있습니다. 시장 수요 급증으로 다수의 중소업체가 난립하고 있는 상황이나, 지속적인 자산관리 및 최신형 장비 도입 등으로 자산의 안전성이 담보되어야 할 필요성이 있어 향후 대형 렌탈사 위주로 시장이 재편될 가능성이 높습니다.

(4) 신규사업 등의 내용 및 전망

당사는 기존 사업부 이외에 다양한 신상품 개발 및 시장진입을 통하여 명실상부한 종합렌탈사로의 전환을 준비하고 실천 중에 있습니다. 2000년 설립 이후 전자통신기기(계측기), OA기기 위주에서 복합기, 고소장비(AWP), 파렛트 등 다양한 아이템을 성공적으로 런칭하였으며, 상기 사업부 이외에도 당사의 역량을 발휘할 수 있는 사업분야에 진입하여 시장을 선도하고 있습니다. 
파렛트 렌탈의 경우, 농산물시장 정부지원 파렛트사용 확대 정책으로 당사 신규 계약처 증가시킴과 동시에 미개척시장인 자동차업체를 대상으로 파렛트 영업을 확대하고, 가전시장 대형화 추세에 따른 대형 파렛트 수요 증가를 기반으로 해외시장을 개척하여 물류부자재 유통사업을 확대시킬 계획입니다.
건설장비 부문의 경우, 2016년 고소장비(AWP) 정비기술과 파렛트 현장 영업력으로 시너지효과를 발휘 할 수 있는 지게차렌탈사업에 진출하였습니다. 또한 2017년 고소장비(AWP)의 현장 영업력을 활용할 수 있는 고소작업트럭 임대 사업에 진출 하였습니다. 향후 성공적으로 성공적으로 시장에 정착한 아이템과 함께 시너지 효과를 낼 수 있는 품목으로 다양화 할 계획입니다.

(5) 조직도

조직도

2. 주주총회 목적사항별 기재사항

□ 재무제표의 승인

※ 아래의 재무제표는 감사전 연결ㆍ별도 재무제표입니다.
 외부감사인의 감사의견을 포함한 최종 재무제표는 3월 20일 전자공시시스템(http://dart.fss.or.kr)에 공시예정인 당사의 연결ㆍ별도 감사보고서를 참조하시기 바랍니다. 

가. 해당 사업연도의 영업상황의 개요

나. 해당 사업연도의 대차대조표(재무상태표)ㆍ손익계산서(포괄손익계산서)ㆍ이익잉여금처분계산서(안) 또는 결손금처리계산서(안)

1) 연결재무제표

- 연결대차대조표

<연 결 대 차 대 조 표>

제 20 기 2019. 12. 31 현재

제 19 기 2018. 12. 31 현재

(단위 : 원)

과 목
제 20 기
제 19 기

자 산

I. 유동자산
431,573,235,999
1,511,355,997,808

현금및현금성자산
152,986,211,759
53,509,862,897

단기금융상품
28,090,255,681
32,129,367,822

매출채권
103,635,524,298
80,862,783,752

재고자산
58,629,571,881
51,456,822,550

기타유동금융자산
24,133,941,628
28,818,972,016

기타유동자산
41,841,875,335
21,265,741,197

매각예정비유동자산
22,255,855,417
1,243,312,447,574

II. 비유동자산
1,379,739,294,733
1,063,783,463,551

장기금융상품
2,991,049,952
502,320,717

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
13,417,055,453
7,352,135,211

당기손익-공정가치측정금융자산
133,931,446,405
23,045,100,547

관계회사투자
16,994,795,552
15,112,548,198

렌탈자산
622,958,155,626
589,658,906,950

유형자산
268,817,241,977
245,055,468,592

무형자산
84,054,191,685
79,481,799,795

투자부동산
2,966,232,529
1,904,623,279

사용권자산
138,404,324,677
-

기타비유동금융자산
78,062,355,074
90,723,567,321

기타비유동자산
1,676,426,615
2,323,637,197

이연법인세자산
15,466,019,188
8,623,355,744

자 산 총 계
1,811,312,530,732
2,575,139,461,359

부 채

I. 유동부채
805,023,108,833
1,609,070,172,105

매입채무
32,556,846,407
39,290,731,138

단기차입금
291,467,302,230
257,683,028,520

유동성장기차입금
121,263,221,567
147,316,609,359

유동성사채
173,293,778,750
164,875,893,312

기타유동금융부채
67,712,648,531
52,575,536,895

기타유동부채
22,530,193,342
11,046,261,687

리스부채(유동)
24,290,420,466
-

당기법인세부채
71,908,697,540
1,666,918,079

매각예정비유동부채
-
934,615,193,115

II. 비유동부채
659,211,605,113
474,261,316,507

비유동사채
166,515,349,214
188,924,965,068

장기차입금
358,407,163,005
254,210,491,192

기타비유동금융부채
10,870,106,892
11,938,867,066

기타비유동부채
6,410,822,096
3,746,723,889

리스부채(비유동)
116,929,734,585
-

이연법인세부채
78,429,321
15,440,269,292

부 채 총 계
1,464,234,713,946
2,083,331,488,612

자 본

I. 지배회사소유주지분
320,456,109,205
287,087,399,701

자본금
46,822,295,000
46,822,295,000

자본잉여금
100,455,110,311
105,883,019,120

자본조정
(22,058,673,120)
(22,058,673,120)

기타포괄손익누계액
(3,015,412,222)
(733,914,250)

이익잉여금
198,252,789,236
157,174,672,951

II. 비지배지분
26,621,707,581
204,720,573,046

자 본 총 계
347,077,816,786
491,807,972,747

부 채 및 자 본 총 계
1,811,312,530,732
2,575,139,461,359

- 연결손익계산서

<연 결 손 익 계 산 서>

제 20 기 (2019. 01. 01 부터 2019. 12. 31 까지)

제 19 기 (2018. 01. 01 부터 2018. 12. 31 까지)

(단위 : 원)

과 목
제 20 기
제 19 기

I. 영업수익
1,202,818,168,213
1,056,691,254,095

II. 영업비용
1,185,410,804,413
1,077,972,940,945

III. 영업이익(손실)
17,407,363,800
(21,281,686,850)

기타수익
10,346,693,278
15,725,611,782

기타비용
48,377,962,800
8,994,929,340

매각예정비유동자산처분이익
153,359,196,256
-

관계회사투자손익
666,433,401
810,806,513

종속기업처분손실
-
3,767,138

금융수익
9,670,097,018
4,294,511,604

금융비용
48,632,516,950
40,062,445,896

IV. 계속영업법인세비용차감전순이익(손실)
94,439,304,003
(49,511,899,325)

계속영업법인세비용
52,292,188,473
6,222,590,458

V.계속영업당기순손실
42,147,115,530
(55,734,489,783)

VI.중단영업당기순이익
(161,788,353)
93,003,332,221

VII. 당기순이익
41,985,327,177
37,268,842,438

VIII. 기타포괄손익
(1,462,809,924)
965,154,156

후속적으로 당기손익으로 재분류되는 항목

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
(742,614,068)
771,885,348

지분법자본변동
(103,161,293)
1,438,542

해외사업환산손익
(617,034,563)
191,830,266

Ⅸ. 당기총포괄이익
40,522,517,253
38,233,996,594

당기순이익의 귀속:

지배회사소유주지분
45,760,345,785
1,133,299,467

비지배지분
(3,775,018,608)
36,135,542,971

당기총포괄손익의 귀속:

지배회사소유주지분
44,168,742,455
1,580,030,654

비지배지분
(3,646,225,202)
36,653,965,940

Ⅹ. 지배기업 지분에 대한 주당이익

계속영업주당이익(손실)
981
(1,231)

중단영업주당이익
(3)
1,255

- 연결자본변동표

<연 결 자 본 변 동 표>

제 20 기 (2019. 01. 01 부터 2019. 12. 31 까지)

제 19 기 (2018. 01. 01 부터 2018. 12. 31 까지)

(단위 : 원)

과 목
자본금
연결자본잉여금
연결자본조정
연결기타포괄손익누계액
연결이익잉여금
비지배지분
총 계

2018.1.1(전기초)
46,822,295,000
103,825,938,845
(22,058,673,120)
(86,326,079)
160,276,835,162
158,392,811,469
447,172,881,277

기준서1109호 최초 적용에 따른 조정
-
-
-
(1,071,960,669)
681,232,042
-
(390,728,627)

2018.1.1 (조정 후 금액)
46,822,295,000
103,825,938,845
(22,058,673,120)
(1,158,286,748)
160,958,067,204
158,392,811,469
446,782,152,650

당기총포괄손익 :

당기순이익
-
-
-
-
1,133,299,467
36,135,542,971
37,268,842,438

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손익
-
-
-
771,986,743
-
(101,395)
771,885,348

재평가잉여금
-
-
-
(22,358,689)
22,358,689
-
-

해외사업환산손익
-
-
-
(326,694,098)
-
518,524,364
191,830,266

관계회사지분법자본변동
-
-
-
1,438,542
-
-
1,438,542

소유주와의 거래 :

배당금의 지급
-
-
-
-
(4,026,717,370)
-
(4,026,717,370)

전환권대가
-
561,990,000
-
-
-
-
561,990,000

신주인수권대가
-
740,238,857
-
-
-
-
740,238,857

연결범위변동
-
449,915,431
-
-
(912,335,039)
3,373,511,920
2,911,092,312

비지배지분의 취득
-
304,935,987
-
-
-
605,610,854
910,546,841

종속회사 유상증자
-
-
-
-
-
5,694,672,863
5,694,672,863

2018.12.31(전기말)
46,822,295,000
105,883,019,120
(22,058,673,120)
(733,914,250)
157,174,672,951
204,720,573,046
491,807,972,747

2019.1.1(당기초)
46,822,295,000
105,883,019,120
(22,058,673,120)
(733,914,250)
157,174,672,951
204,720,573,046
491,807,972,747

당기총포괄손익 :

당기순이익
-
-
-
-
45,760,345,785
(3,775,018,608)
41,985,327,177

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손익
-
-
-
(742,614,068)
-
-
(742,614,068)

해외사업환산손익
-
-
-
(745,827,969)
-
128,793,406
(617,034,563)

확정급여제도의 재측정요소
-
-
-
(103,161,293)
-
-
(103,161,293)

소유주와의 거래 :

배당금의 지급
-
-
-
-
(4,682,229,500)
-
(4,682,229,500)

사업결합으로인한취득
-
(213,631,216)
-
-
-
-
(213,631,216)

연결범위변동
-
(1,108,659,106)
-
(689,894,642)
-
(179,767,458,967)
(181,566,012,715)

비지배지분의 취득
-
(4,101,822,847)
-
-
-
(3,460,431,261)
(7,562,254,108)

종속회사 유상증자
-
-
-
-
-
8,775,249,965
8,775,249,965

주식발행비용
-
(3,795,640)
-
-
-
-
(3,795,640)

2019.12.31(당기말)
46,822,295,000
100,455,110,311
(22,058,673,120)
(3,015,412,222)
198,252,789,236
26,621,707,581
347,077,816,786

-연결현금흐름표
 <연 결 현 금 흐 름 표>

제 20 기 (2019. 01. 01 부터 2019. 12. 31 까지)

제 19 기 (2018. 01. 01 부터 2018. 12. 31 까지)

(단위 : 원)

과 목
제 20 기
제 19 기

I. 영업활동 현금흐름
(59,076,281,781)
(74,845,911,546)

영업에서 창출된 현금흐름
(20,997,142,701)
(15,485,141,625)

이자의 수취
11,327,046,127
6,369,570,566

이자의 지급
(45,261,283,969)
(59,458,406,965)

배당의 수취
449,714,024
119,309,514

법인세의 납부
(4,594,615,262)
(6,391,243,036)

II. 투자활동 현금흐름
90,000,753,899
(55,235,734,872)

단기금융상품의 증가
(85,594,041,871)
(42,780,732,734)

단기금융상품의 감소
95,308,274,850
5,329,262,155

단기대여금 증가
(92,105,460,785)
(335,504,701)

단기대여금 감소
70,948,203,761
1,721,585,470

장기금융상품의 증가
(2,770,834,478)
(87,691,848)

장기금융상품의 감소
421,248,053
50,430,307

보증금 증가
(2,453,403,200)
(9,994,643,584)

보증금 감소
2,855,618,538
1,751,073,049

장기대여금 증가
(466,260,000)
(7,030,233,559)

장기대여금 감소
7,500,353,000
140,107,112

기타비유동자산의 증가
-
(27,172,771)

기타비유동자산의 감소
3,000,000
16,933,278,240

당기손익 공정가치금융자산 취득
(81,236,499,068)
(10,138,127,565)

당기손익 공정가치금융자산 처분
-
699,475,120

기타포괄손익-공정가치금융자산 취득
(5,829,595,290)
(2,174,129,731)

기타포괄손익-공정가치금융자산 처분
-
121,647,572

관계회사투자주식의 취득
(7,900,000,000)
(2,424,000,000)

관계회사투자주식의 처분
912,982,800
5,097,150,000

유형자산의 취득
(52,417,196,814)
(38,575,087,790)

유형자산의 처분
4,571,251,031
79,052,444,098

무형자산의 취득
(3,467,571,626)
(16,741,733,671)

무형자산의 처분
160,613,406
6,193,043,894

매각예정비유동자산의 처분
264,038,997,500
-

사업결합으로 인한 변동
(22,478,925,908)
(42,016,173,935)

III. 재무활동 현금흐름
68,779,385,839
127,467,709,681

단기차입금의 상환
(615,358,561,765)
(1,117,996,283,502)

단기차입금의 차입
663,875,990,296
997,077,208,692

장기차입금의 상환
(160,839,538,089)
(233,929,561,088)

장기차입금의 차입
230,128,728,685
390,836,886,055

사채의 상환
(176,549,613,977)
(342,121,792,212)

사채의 발행
150,427,198,399
440,086,699,984

금융리스부채의 감소
(13,944,950,573)
(29,046,615,524)

금융리스부채의 증가
65,052,308
21,093,211,784

배당금의 지급
(4,682,229,500)
(4,026,717,370)

주식발행비용
(3,795,640)
-

종속회사의 유상증자
10,375,249,695
5,694,672,863

비지배지분의 취득
(14,714,144,000)
(200,000,001)

Ⅳ. 매각예정자산으로의 대체
-
(23,363,655,949)

Ⅴ. 현금및현금성자산의증감(Ⅰ+Ⅱ+Ⅲ+Ⅳ)
99,703,857,957
(25,977,592,686)

VI. 기초의현금및현금성자산
53,509,862,897
77,402,142,843

VII. 연결범위의 변동
-
1,982,496,367

VIII. 현금및현금성자산의 환율변동효과
(227,509,095)
102,816,373

Ⅸ. 당기말 현금및현금성자산(Ⅴ+VI+VII+VIII)
152,986,211,759
53,509,862,897

2) 별도재무제표

- 대차대조표

<대 차 대 조 표>

제 20 기 2019. 12. 31 현재

제 19 기 2018. 12. 31 현재

(단위 : 원)

과 목
제 20 기
제 19 기

자 산

I. 유동자산
202,260,793,512
258,239,155,470

현금및현금성자산
74,720,934,312
27,273,765,717

매출채권
48,981,928,793
50,781,240,945

단기금융상품
10,000,000,000
-

재고자산
16,272,945,682
12,376,452,090

기타유동금융자산
32,829,838,395
52,406,622,017

기타유동자산
19,455,146,330
9,774,465,360

매각예정비유동자산
-
105,626,609,341

II. 비유동자산
1,021,544,932,773
817,338,127,704

장기금융상품
7,000,000
7,000,000

기타포괄손익-공정가치측정금융자산
3,352,096,199
2,663,112,401

당기손익인식공정가치측정금융자산
84,390,718,550
714,833,403

종속회사투자
254,359,308,498
199,073,784,015

관계회사투자
8,138,889,467
6,620,017,790

렌탈자산
562,815,694,627
530,179,916,106

유형자산
54,515,272,433
47,155,266,212

무형자산
4,326,553,689
5,367,250,729

기타비유동금융자산
14,267,458,134
25,470,791,615

기타비유동자산
76,921,012
86,155,433

사용권자산
23,813,212,309
-

이연법인세자산
11,481,807,855
-

자 산 총 계
1,223,805,726,285
1,075,577,283,174

부 채

I. 유동부채
524,235,737,948
442,087,226,858

매입채무
15,212,685,898
18,277,998,854

단기차입금
121,000,000,000
127,500,000,000

유동성장기차입금
108,306,077,604
88,099,656,974

유동성사채
172,871,549,216
164,875,893,312

기타유동금융부채
28,365,555,280
39,984,475,925

기타유동부채
2,929,381,862
3,349,201,793

당기법인세부채
70,908,285,589
-

리스부채(유동)
4,642,202,499
-

II. 비유동부채
401,056,353,598
367,289,813,891

사채
166,515,349,214
188,544,248,929

장기차입금
172,081,999,673
114,430,009,395

기타비유동금융부채
42,864,086,170
51,422,597,762

이연법인세부채
-
12,892,957,805

리스부채(비유동)
19,594,918,541
-

부 채 총 계
925,292,091,546
809,377,040,749

자 본

I. 자본금(주1,18)
46,822,295,000
46,822,295,000

II. 자본잉여금(주18)
103,725,389,530
103,729,185,170

III. 자본조정(주19)
(26,516,922,383)
(26,516,922,383)

IV. 기타포괄손익누계액(주19)
(1,947,739,084)
(227,308,357)

V. 이익잉여금(주20)
176,430,611,676
142,392,992,995

자 본 총 계
298,513,634,739
266,200,242,425

부 채 및 자 본 총 계
1,223,805,726,285
1,075,577,283,174

- 손익계산서

<손 익 계 산 서>

제 20 기 (2019. 01. 01 부터 2019. 12. 31 까지)

제 19 기 (2018. 01. 01 부터 2018. 12. 31 까지)

(단위 : 원)

과 목
제 20 기
제 19 기

I. 영업수익
391,772,641,721
339,799,797,610

II. 영업비용

351,829,177,740
302,461,374,964

III. 영업이익

39,943,463,981
37,338,422,646

기타수익

7,851,196,361
5,837,472,937

기타비용

15,019,155,546
9,751,965,326

종속회사및관계회사투자손익

(89,603,167,808)
(20,433,783,179)

금융수익

11,607,959,398
7,239,976,614

금융비용

41,107,999,587
37,239,446,145

매각예정비유동자산처분이익
173,600,362,834
-

IV. 법인세비용차감전순이익(손실)
87,272,659,633
(17,009,322,453)

법인세비용

48,552,811,452
5,330,341,908

V. 당기순이익(손실)
38,719,848,181
(22,339,664,361)

VI. 기타포괄손익
(1,720,430,727)
(255,938,913)

후속적으로 당기손익으로 재분류되는 항목

(부의)지분법자본변동
(1,294,074,570)
(517,164,012)

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가이익
(426,356,157)
261,225,099

VII. 총포괄이익(손실)
36,999,417,454
(22,595,603,274)

VIII. 주당이익(손실)

기본주당순이익

(손실)

827
(477)

- 자본변동표

<자 본 변 동 표>

제 20 기 (2019. 01. 01 부터 2019. 12. 31 까지)

제 19 기 (2018. 01. 01 부터 2018. 12. 31 까지)

(단위 : 원)

과 목
자본금
자본잉여금
자본조정
기타포괄손익누계액
이익잉여금
총 계

2018년 1월 1일(전기초)
46,822,295,000
103,729,185,170
(26,516,922,383)
1,110,813,383
167,677,191,899
292,822,563,069

K-IFRS 1109 최초 적용에 따른 조정
-
-
-
(1,082,182,827)
1,082,182,827
-

2018년 1월 1일(조정금액)
46,822,295,000
103,729,185,170
(26,516,922,383)
28,630,556
168,759,374,726
292,822,563,069

총포괄손익:

당기순이익(손실)
-
-
-
-
(22,339,664,361)
(22,339,664,361)

부의지분법자본변동
-
-
-
(517,164,012)
-
(517,164,012)

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가이익
-
-
-
261,225,099
-
261,225,099

소유주와의 거래:

배당금의 지급
-
-
-
-
(4,026,717,370)
(4,026,717,370)

2018년 12월 31일(전기말)
46,822,295,000
103,729,185,170
(26,516,922,383)
(227,308,357)
142,392,992,995
266,200,242,425

2019년 1월 1일(당기초)
46,822,295,000
103,729,185,170
(26,516,922,383)
(227,308,357)
142,392,992,995
266,200,242,425

총포괄손익:

당기순이익(손실)
-
-
-
-
38,719,848,181
38,719,848,181

부의지분법자본변동
-
-
-
(1,294,074,570)
-
(1,294,074,570)

기타포괄손익-공정가치측정
 금융자산평가이익
-
-
-
(426,356,157)
-
(426,356,157)

주식발행비용
-
(3,795,640)
-
-
-
(3,795,640)

소유주와의 거래:
-
-
-
-
-
-

배당금의 지급
-
-
-
-
(4,682,229,500)
(4,682,229,500)

2019년 12월 31일(당기말)
46,822,295,000
103,725,389,530
(26,516,922,383)
(1,947,739,084)
176,430,611,676
298,513,634,739

-현금흐름표
 <현 금 흐 름 표>

제 20 기 (2019. 01. 01 부터 2019. 12. 31 까지)

제 19 기 (2018. 01. 01 부터 2018. 12. 31 까지)

(단위 : 원)

과 목
제 20 기
제 19 기

I. 영업활동 현금흐름
(27,626,047,692)
(18,438,359,980)

영업에서 창출된 현금흐름
(3,621,350,092)
4,486,409,834

이자의 수취
5,608,941,337
3,885,508,559

이자의 지급
(28,358,661,343)
(25,445,780,378)

배당의 수취
405,104,503
59,073,168

법인세 납부액
(1,660,082,097)
(1,423,571,163)

II. 투자활동 현금흐름
79,552,824,120
(71,314,419,958)

단기대여금의 증가
(60,085,000,000)
(46,717,050,000)

단기대여금의 감소
67,895,667,400
47,662,259,558

장기대여금의 증가
-
-

장기대여금의 감소
7,500,353,000
137,329,340

기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 취득
-
(568,500,000)

당기손익인식공정가치측정금융자산의 취득
(81,234,470,362)
(700,000,000)

당기손익인식공정가치측정금융자산의 처분
-
698,803,332

종속회사투자주식의 취득
(138,936,434,457)
(75,756,726,656)

종속회사투자주식의 처분
14,492,202,401
206,660,666

관계회사투자주식의 취득
(7,900,000,000)
-

관계회사투자주식의 처분
912,982,800
5,097,150,000

장기금융상품의 감소
-
-

보증금의 증가
(890,710,000)
(6,692,757,151)

보증금의 감소
1,492,227,823
592,355,100

유형자산의 취득
(1,545,712,289)
(9,563,915,138)

유형자산의 처분
55,318,819
13,394,312,556

무형자산의 취득
(935,598,515)
(2,892,523,382)

무형자산의 처분
-
3,788,181,817

매각예정비유동자산의 처분
278,731,997,500
-

III. 재무활동 현금흐름
(4,432,617,037)
85,624,227,934

단기금융상품의 증가
(10,000,000,000)
-

단기차입금의 증가
222,000,000,000
(220,250,000,000)

단기차입금의 감소
(228,500,000,000)
196,000,000,000

사채의 증가
150,427,198,399
(83,216,044,158)

사채의 감소
(165,000,000,000)
145,774,824,999

금융리스부채의 증가
-
(158,000,000,000)

유동성장기차입금의 상환
(124,428,585,652)
218,308,779,987

장기차입금의 상환
-
(28,966,615,524)

장기차입금의 차입
162,000,000,000
20,000,000,000

리스부채의 상환
-
(4,026,717,370)

실물주권발행
(3,795,640)
-

배당금의 지급
(4,682,229,500)
-

리스부채의감소
(6,245,204,644)
-

IV. 현금및현금성자산의 순증감(I + II + III)
47,494,159,391
(4,128,552,004)

V. 기초 현금및현금성자산
27,273,765,717
31,420,167,451

VI. 현금및현금성자산의 환율변동효과
(46,990,796)
(17,849,730)

VII. 기말 현금및현금성자산(IV + V + VI)
74,720,934,312
27,273,765,717

- 이익잉여금처분계산서(안) 또는 결손금처리계산서(안)

<이익잉여금처분계산서 / 결손금처리계산서>

제 20 기 (2019. 01. 01 부터 2019. 12. 31 까지)

제 19 기 (2018. 01. 01 부터 2018. 12. 31 까지)

(단위 : 천원)

과 목
제 20 기
제 19 기

I. 미처분이익잉여금
172,405,743
138,836,348

전기이월이익잉여금
133,685,895
160,093,829

K-IFRS 1109 최초 적용에 따른 조정
-
1,082,183

당기순이익(손실)
38,719,848
(22,339,664)

II. 이익잉여금 처분액
15,451,357
5,150,453

이익준비금
1,404,669
468,223

현금배당
14,046,689
4,682,230

III. 차기이월 미처분이익잉여금
156,954,386
133,685,895

 - 최근 2사업연도의 배당에 관한 사항

이익잉여금처분계산서를 참조하시기 바랍니다.

□ 정관의 변경

가. 집중투표 배제를 위한 정관의 변경 또는 그 배제된 정관의 변경

변경전 내용
변경후 내용
변경의 목적

-
-
-

나. 그 외의 정관변경에 관한 건

변경전 내용
변경후 내용
변경의 목적

제 32 조【대표이사 등의 선임】

본 회사는 이사회의 결의로 대표이사2명, 부사장, 전무이사 및 상무이사 약간명을 선임할 수 있고, 대표이사가 수인인 경우 회사를 공동으로 대표할 것을 이사회에서 결의할 수 있다.

제 32 조【대표이사 등의 선임】

본 회사는 이사회의 결의로 대표이사1인 이상, 부사장, 전무이사 및 상무이사 약간명을 선임할 수 있고, 대표이사가 수인인 경우 회사를 공동으로 대표할 것을 이사회에서 결의할 수 있다.

대표이사의 수 증가

부칙【시행일】본정관은2020년 3월30일로부터 시행한다.

※ 기타 참고사항

-해당사항 없음

□ 이사의 선임

가. 후보자의 성명ㆍ생년월일ㆍ추천인ㆍ최대주주와의 관계ㆍ사외이사후보자 여부

후보자성명
생년월일
사외이사
후보자여부
최대주주와의 관계
추천인

반채운
1961.09.04
부
특수관계인
이사회

윤규선
1963.08.20
부
특수관계인
이사회

이현우
1961.07.10
부
특수관계인
이사회

문덕영
1959.05.04
부
최대주주
이사회

김태엽
1975.03.17
부
해당없음
이사회

장승철
1954.10.09
부
해당없음
이사회

천주욱
1948.04.27
여
해당없음
이사회

류승우
1961.02.17
여
해당없음
이사회

총 ( 8 ) 명

나. 후보자의 주된직업ㆍ세부경력ㆍ해당법인과의 최근3년간 거래내역

후보자성명
주된직업
세부경력
해당법인과의
최근3년간 거래내역

기간
내용

반채운
AJ네트웍스㈜ 사업부문 대표이사
'15 ~ 현재

AJ네트웍스㈜ 사업부문 대표이사

해당없음

`09 ~ '15

AJ렌터카㈜ 대표이사

윤규선

AJ네트웍스㈜ 지주부문 대표이사

'18 ~ 현재

AJ네트웍스(주) 지주부문 대표이사
해당없음

'15
~ '18

AJ렌터카(주) 대표이사

이현우
AJ네트웍스㈜영업총괄
'16 ~ 현재

AJ네트웍스(주) 영업총괄

해당없음

문덕영
AJ네트웍스㈜ 부회장
'15 ~ 현재
AJ네트웍스(주) 부회장
해당없음

'08 ~'15.
AJ네트웍스(주) 지주부문(前 아주엘앤에프홀딩스) 대표이사

김태엽

어펄마캐피탈매니져스코리아
주식회사 대표이사

'19 ~ 현재
어펄마캐피탈매니져스코리아주식회사 대표이사
해당없음

'09 ~'19
스탠다드차타드프리이빗에쿼티매니져스코리아주식회사 대표이사

천주욱

前 동부제철 대표이사 사장
'05 ~'10
동부제철 대표이사
해당없음

'97 ~'00
CJ코퍼레이션 대표이사

'95 ~'97
삼성생명 법인사업부장

'91 ~ '95
삼성물산 싱가포르 지사장

류승우

프라이스워터하우스쿠퍼스컨설팅 고문
'19 ~ 현재
프라이스워터하우스쿠퍼스컨설팅 고문
해당없음

'14 ~
'18

프라이스워터하우스쿠퍼스컨설팅 대표이사

'05 ~
'13

삼일회계법인 부대표

장승철

AJ세이프티파트너스 
대표이사
'17 ~ 현재
AJ세이프티파트너스 대표이사
해당없음

다. 후보자의 체납사실 여부ㆍ부실기업 경영진 여부ㆍ법령상 결격 사유 유무

후보자성명
체납사실 여부
부실기업 경영진 여부
법령상 결격 사유 유무

반채운
해당없음

해당없음

해당없음

윤규선

해당없음

해당없음

해당없음

이현우

해당없음

해당없음

해당없음

문덕영

해당없음

해당없음

해당없음

김태엽

해당없음

해당없음

해당없음

장승철

해당없음

해당없음

해당없음

천주욱

해당없음

해당없음

해당없음

류승우

해당없음

해당없음

해당없음

라. 후보자의 직무수행계획(사외이사 선임의 경우에 한함)

[류승우 후보자의 직무수행계획]

1. 전문성

본 후보자는 국내 삼일회계법인 및 영국 런던의 매출액 기준 세계 1위의 다국적 회계 감사 기업인 프라이스워터하우스쿠퍼스 컨설팅의 대표를 지니며, 다양한 경험을 통한 재무 및 회계분야의 전문가 입니다. 이러한 경험을 바탕으로 이사회에 참여함으로써 AJ네트웍스가 추구하는 ‘투명한 경영’을 실현하는데 기여하고자 합니다.

2. 독립성

본 후보자는 상기와 같은 전문성을 바탕으로 이사직을 수행함에 있어 투명하고 독립적인 의사결정 및 직무수행을 할 것임을 확인 합니다.

3. 직무수행 및 의사결정 기준

AJ네트웍스의 이사직을 수행하며 아래의 가치 제고에 노력할 것입니다.

첫째, 회사의 영속성을 위한 기업 가치 제고
둘째, 기업 성장을 통한 주주 가치 제고
셋째, 동반 성장을 위한 이해관계자 가치 제고
넷째, 기업의 역할 확장을 통한 사회 가치 제고

4. 책임과 의무에 대한 인식 및 준수

본 후보자는 상법 제382조 제2항의 선관주의 의무와 동법 제382조의3에서 규정한 충실의무를 부담하며 이를 포함한 보고의무, 감시의무, 경업금지의무, 자기거래금지의무, 기업비밀준수의무를 준수하고, 이를 엄수할 것입니다
. 

[천주욱 후보자의 직무수행계획]

1. 전문성
본 후보자는 경영전문가로서 삼성물산의 싱가포르 지사장, CJ 코퍼레이션 대표이사 및 동부제철 대표이사로 재직하는 등
풍부한 지식과 다양한 경험을 바탕으로 전문성과 다양성을 제고하고 관련분야의 다양한 조언과 적극적으로 의사를 개진하여 
AJ네트웍스가 추구하는 신뢰받는 경영을 실현하는데 기여하고자 합니다.

2. 독립성

본 후보자는 상기와 같은 전문성을 바탕으로 이사직을 수행함에 있어 투명하고 독립적인 의사결정 및 직무수행을 할 것임을 확인 합니다.

3. 직무수행 및 의사결정 기준

AJ네트웍스의 이사직을 수행하며 아래의 가치 제고에 노력할 것입니다.

첫째, 회사의 영속성을 위한 기업 가치 제고
둘째, 기업 성장을 통한 주주 가치 제고
셋째, 동반 성장을 위한 이해관계자 가치 제고
넷째, 기업의 역할 확장을 통한 사회 가치 제고

4. 책임과 의무에 대한 인식 및 준수

본 후보자는 상법 제382조 제2항의 선관주의 의무와 동법 제382조의3에서 규정한 충실의무를 부담하며 이를 포함한 보고의무, 감시의무, 경업금지의무, 자기거래금지의무, 기업비밀준수의무를 준수하고, 이를 엄수할 것입니다. 

마. 후보자에 대한 이사회의 추천 사유

[천주욱 후보자]
후보자는 전기에도 당사의 사외이사로 재임하며 임기동안 개최된 이사회에 성실히 참석하였습니다. 또한 전문가로서의 조언을 아낌없이 제시하며 이사회의 역할수행과 발전에 기여하였습니다. 이처럼 지난 임기동안 검증된 역량과 경험을 통해 재선임후에도 이사회와 회사의 발전에 기여할 수 있는 적임자로 판단됩니다.

[류승우 후보자]
후보자는 다양한 주요 보직을 거치며 폭넓은 경험을 토대로 전문성을 입증하였고, 사회전반에 대한 폭넓은 이해를 기반으로 각종 사업현안에 대해 다양한 시각을 제공하고 효과적인 의사결정을 할 수 있도록 기여하였습니다. 이처럼 전기에 이어 당기에도 이사회에 기여할 수 있을 것으로 기대 됩니다.

확인서

사내이사_반채운

사내이사_윤규선

사내이사_이현우

기타비상무이사_문덕영

기타비상무이사_김태엽

기타비상무이사_장승철

사외이사_천주욱

사외이사_류승우

※ 확인서 삽입시 주민등록번호 등 개인정보를 기재하지 않도록 유의하시기 바랍니다.

※ 기타 참고사항

□ 이사의 보수한도 승인

가. 이사의 수ㆍ보수총액 내지 최고 한도액

(당 기)

이사의 수 (사외이사수)
8(2 )

보수총액 또는 최고한도액
5,000,000,000

(전 기)

이사의 수 (사외이사수)
7(2)

실제 지급된 보수총액
2,586,302,653

최고한도액
3,500,000,000

※ 기타 참고사항

□ 감사의 보수한도 승인

가. 감사의 수ㆍ보수총액 내지 최고 한도액

(당 기)

감사의 수
1

보수총액 또는 최고한도액
200,000,000

(전 기)

감사의 수
1

실제 지급된 보수총액
60,240,000

최고한도액
200,000,000

※ 기타 참고사항

※ 참고사항

□ 전자투표에 관한 사항

주주님께서 주주총회에 직접 참석하지 않고도 의결권을 행사하실 수 있도록
AJ네트웍스(주)는 이번 주주총회부터 전자투표제도(상법 제368조의 4)를 도입하였습니다.
주주님들께서는 아래의 방법에 따라 전자투표를 활용하실 수 있습니다.

가. 전자투표시스템
 인터넷 주소: http://evote.ksd.or.kr
 모바일 주소: http://evote.ksd.or.kr/m

나. 전자투표 행사기간: 2020년 3월 20일 ~ 2020년 3월 29일
 - 기간 중 오전 9시부터 오후 10시까지 시스템 접속 가능
 (단, 마지막 날은 오후 5시까지만 가능)

다. 시스템에 공인인증을 통해 주주본인을 확인 후 의안별 의결권 행사
 - 주주확인용 공인인증서의 종류: 증권거래전용 공인인증서,
 은행 개인용도제한용 공인인증서 또는 은행·증권 범용 공인인증서

□ 주총 집중일 주총 개최 사유
 - 당사는 주주총회 집중일을 피해 정기주주총회를 개최하고자 하였으나, 해외 및 국내 종속회사가 포함된 연결 결산 및 회계감사 일정을 고려하여 불가피하게 주주총일 집중일에 주주총회를 개최하게 되었습니다.

※ 코로나바이러스 감염증-19(COVID-19)의 감염 및 전파를 예방하기 위하여 총회장 입구에서 총회에 참석하시는 주주님들의 체온을 측정할 수 있으며, 발열이 감지되는 경우 부득이하게 출입이 제한될수 있음을 알려드립니다. 또 한 질병 예방을위해 주주총회에 참석 시 반드시 마스크 착용을 부탁드립니다