에스제이그룹 — 주주총회소집공고 (20200311)
제출인: 에스제이그룹

주주총회소집공고
2.8
주식회사 에스제이그룹

주주총회소집공고

2020 년 03 월 11 일

회 사 명 :
주식회사 에스제이그룹

대 표 이 사 :
이 주 영

본 점 소 재 지 :
서울시 강남구 언주로 337, 5,9층 (역삼동, 동영문화센터)

(전 화) 02-3433-6518

(홈페이지)http://www.sj-group.co.kr

작 성 책 임 자 :
(직 책) 부사장
(성 명) 연 오 흠

(전 화) 02-3433-6518

주주총회 소집공고

(제12기 정기)

주주님께

주주님의 깊은 관심과 성원에 감사드립니다. 
당사는 정관 제17조에 근거하여 제12기(2019.1.1~2019.12.31) 정기주주총회를 다음과 같이 개최하오니 참석하여 주시기 바랍니다.

 - 다 음 -

1. 일시 : 2020년 3월 26일 (목) 오전 10시

2. 장소 :
서울시 강남구 언주로 506 역삼 아르누보호텔 3층 메인홀

3. 회의 목적사항
가. 보고사항
 1. 제12기 감사 보고 
 2. 제12기 영업 보고 
 3. 내부회계제도 운영실태보고
 4. 외부감사인 선임보고 
나. 부의안건 
 제1호 의안 : 제12기 재무제표(이익잉여금 처분계산서 포함) 및 연결재무제표 승인의 건
 ※ 예정 배당금 : 1주당 현금배당 400원 
 제2호 의안 : 이사 선임의 건
 - 제2-1호 의안 : 사내이사 심수진 선임의 건
 - 제2-2호 의안 : 사내이사 강민정 선임의 건
 제3호 의안 : 감사 선임의 건
 - 제3-1호 의안 : 감사 위진오 선임의 건
 제4호 의안 : 이사 보수한도 승인의 건
 제5호 의안 : 감사 보수한도 승인의 건

4. 실질주주의 의결권 행사에 관한 사항
금번 당사의 주주총회에서는 한국예탁결제원이 주주님을 대신하여 의결권을 행사할 수 없습니다. 따라서 주주님이 주주총회에 참석하여 의결권을 행사하시거나, 대리인에 위임하여 의결권을 행사하실 수 있습니다. 

5. 경영참고사항 비치
상법 제542조의 4에 의한 경영참고사항은 당사의 본사와 명의개서대행회사(국민은행 증권대행부)에 비치하며, 금융감독원 전자공시시스템 및 한국거래소 상장공시시스템 전자공시로 조회가 가능하오니 참고하시기 바랍니다. 

6. 주주총회 참석시 준비물
 가. 직접행사 : 신분증 등 주주본인임을 증명할 수 있는 자료 지참
 나. 간접행사 : 위임장(주주와 대리인의 인적사항 기재, 인감날인), 대리인의 신분증

※ 법인주주 : 위임장, 법인인감증명서, 사업자등록증, 대리인신분증

7. 참고 사항
상법 제542조의4 및 정관 제19조 제2항에 의거하여 발행주식총수의 1% 이하 소유주주에 대하여는 이 공고로 소집통지를 갈음하오니 양지하여 주시기 바랍니다.

 2020년 3월 11일
 주식회사 에스제이그룹
 대표이사 이 주 영 (직인생략)

I. 사외이사 등의 활동내역과 보수에 관한 사항

1. 사외이사 등의 활동내역

가. 이사회 출석률 및 이사회 의안에 대한 찬반여부

회차
개최일자
의안내용
사외이사 등의 성명

홍정택
(출석률: 77%)

찬 반 여 부

12-1차
2019.01.23
[의결안건]
1. 주식회사 에스제이유앤아이 일반자금대출 신규 차입에 대한 연대보증 제공의 건
찬성

12-2차
2019.03.18
[의결안건]
1. 우리사주조합원 우리사주 취득자금 대출 보증의 건
2. 신주발행의 건
찬성

12-3차
2019.03.28
[의결안건]
1. 대표이사 선임의 건
2. 명의개서 대리인 선임의 건
불참

12-4차
2019.06.17
[의결안건]
1. 차입 진행의 건
찬성

12-5차
2019.06.27
[의결안건]
1. 사내규정 제·개정의 건
찬성

12-6차
2019.07.05
[의결안건]
1. 명의개서 대리인 선임의 건
불참

12-7차
2019.07.22
[의결안건]
1. 코스닥 예비심사청구 제출의 건
찬성

12-8차
2019.08.12
[의결안건]
1. 지점 설치의 건 (캉골 스타필드 부천점)
불참

12-9차
2019.09.18
[의결안건]
1 주식회사 에스제이키즈에 대한 운영자금 대여안 건
찬성

12-10차
2019.10.01
[의결안건]
1. 코스닥 시장 상장을 위한 신주모집 승인의 건
찬성

12-11차
2019.11.01
[의결안건]
1. 우리사주조합원 우리사주 취득자금 대출 보증의 건
찬성

12-12차
2019.11.04
[의결안건]
1. 주식회사 에스제이유앤아이 자산 양수의 건
찬성

12-13차
2019.12.02
[의결안건]
1. 주식회사 나자인 주식매수 승인의 건
찬성

나. 이사회내 위원회에서의 사외이사 등의 활동내역

※ 해당사항 없음

2. 사외이사 등의 보수현황

(단위 : 명, 백만원)

구 분
인원수
주총승인금액
지급총액
1인당 
평균 지급액
비 고

사외이사
1
-
-
-
무보수

※ 2019년 03월 정기주주총회 승인금액은 다음과 같습니다.
 (단위: 명, 백만원)

구분
인원수
주주총회 승인금액
비고

사내이사

2

2,000

-

사외이사

1

-

기타비상무이사

1

-

감사

1

100

-

II. 최대주주등과의 거래내역에 관한 사항

1. 단일 거래규모가 일정규모이상인 거래

※ 해당사항 없음

2. 해당 사업연도중에 특정인과 해당 거래를 포함한 거래총액이 일정규모이상인 거래

※ 해당사항 없음

III. 경영참고사항

1. 사업의 개요

가. 업계의 현황

(1) 산업의 특성

① 높은 경기민감도

패션산업은 국내 경기변동에 대한 민감도가 높은 편입니다. GDP 성장률, 민간소비증감률 등 주요 거시지표와 유사한 흐름을 보입니다. 따라서 내수 경기침체로 전반적인 패션업체들의 매출 성장률이 둔화될 것으로 전망되는 가운데, 신규 브랜드 런칭 계획은 부재하고, 공격적인 유통망 확장보다는 점포 효율화를 통한 수익성 개선에 집중하고 있습니다. 이에 따라 업체별 고유 브랜드력과 브랜드 관리능력을 기반으로 소비자에게 경험을 제공하여 구매를 유도하고, 다변화된 유통구조를 적절하게 활용하는지 여부에 따라 실적이 차별화될 것으로 보입니다. 소비양극화와 가치소비 트렌드에 따라 의류시장이 더욱 세분화되면서도, 패션산업의 경계는 더욱 확장되고 있습니다. 세분화된 시장에서는 동일 복종, 동일 브랜드 일지라도 타겟 대상별 라인 분화 여부 및 아이템별 유통망 차별화 여부 등에 따라 개별 업체의 실적 차별화가 이루어질 것입니다. 한편, 패션산업은 의복에만 한정되었던 경계가 무너지고 있으며, 다양한 경험을 원하는 소비자들의 라이프스타일 트렌드가 중시되고 있습니다. 의류구매에 한정되지 않은 홈퍼니싱, 컬쳐, 뷰티, 건강 등까지 경험할 수 있는 컨텐츠 확장 및 인스토어 제공등이 경쟁력 요소가 될 것입니다.

경기요인 중에서 패션 산업의 실적에 큰 영향을 미치는 요인은 가계의 소득 및 소비지출입니다. 한국은행에서 조사한 소비자 심리지수 및 의류비 지출전망 추이에 따르면, 개인들의 의류에 대한 예상 소비 지출은 소비자들의 경제에 대한 전반적 인식을 종합적으로 파악할 수 있는 지표인 소비자 심리와 높은 상관관계를 나타내고 있습니다. 또한 개인들의 소비지출은 가처분소득과 밀접한 관계를 나타내고 있어, 패션산업은 경기변동과 높은 상관관계가 있다고 할 수 있습니다.

한편, 의류는 복종별로 경기변동에 대해 민감도의 차이가 다소 있으며, 일반적으로 신사복의 경기변동민감도가 가장 높은 편입니다. 반면에 고객 충성도가 높은 브랜드일수록 제품을 구매하는 소비자층은 경기에 덜 민감한 편으로, 경기변동의 영향이 상대적으로 늦고 적게 나타나는 특성이 있습니다. 자사의 고객중 매 시즌 출시되는 제품들을 반복적으로 구매하여 후기 등을 남기거나, 제품 출시를 문의하는 고객들이 많습니다. 가방으로 시작하여 의류에서 모자까지 다양한 아이템으로 확장하는 고객들이 늘어가고 있는 추세입니다. 이런 충성고객과 아이덴티티가 확실한 브랜드로 사업을 영위하고 있는 당사에게는 긍정적인 특성이라고 볼 수 있습니다.

② 생활환경 변화로 인한 유통채널 및 파급력 변화

SNS를 통한 체험 공유 확산과 1인 가구와 싱글족 중심으로 등장한 가치 소비 패턴으로 인해 패션시장은 이에 적합한 변화를 지속하고 있습니다. 유통경로의 차별화가 지속되고 있어, 전통적인 의류판매 채널이었던 백화점의 판매는 정체되고 있고, 전문소매점의 판매는 부진을 지속하고 있습니다. 반면, 가격경쟁력을 확보한 대형아울렛의 판매는 증가추세에 있고 온라인/모바일, 홈쇼핑등의 무점포 유통망의 판매 또한 높은 증가율을 보이고 있습니다.

③ 인간의 기본욕구를 넘어선 가치가 부여된 소비

패션산업(의류)은 기본 생활욕구를 충족시키는 필수산업으로 소득이 높아지면서 패션은 단순 ‘의식주’ 중 의복의 개념에서 가치소비 이념이 부가된 소비재 산업입니다. 즉, 소비자들이 스스로 가치를 부여하거나 만족도가 높은 소비재는 과감히 구매하되, 실용성과 가격경쟁력을 판단하여 합리적으로 소비하는 경향이 뚜렷해지고 있습니다.

④ 고부가가치 산업

상기와 같이 소득수준이 증가함에 따라 패션은 소비자의 라이프스타일을 표현하는 수단이자 문화를 창조하는 한 축으로 작용하고 있습니다. 패션산업은 신체의 보호, 보온 등과 같은 물리적 가치 외에도 디자인, 브랜드력에 따라 심미적, 사회적인 효용가치를 동시에 창조하고 있기 때문에 동일 소재, 동일 원가의 제품이라 하더라도 브랜드의 입지도, 고객충성도에 따라 고부가가치 창출이 가능한 산업입니다.

⑤ 외주생산 비중이 높은 산업

패션업체들은 생산/판매, 유통의 분업을 통하여 수익최적화를 추구하고 있습니다. 이에 국내 대부분의 패션업체들은 기획 및 디자인 부문에 주력하고 있으며, OEM/ODM 업체를 통하여 제조/매입을 수행하고 있습니다. 이렇듯 외주생산의 비중이 높아 소자본으로도 창업이 가능하며 자체생산설비를 갖추지 않고도 하청형태로 생산이 가능하기 때문에 시장의 진입과 탈피가 용이한 것이 특징입니다.

(2) 시장 규모 및 전망

① 글로벌 패션시장 규모 및 전망
2016년 기준 글로벌패션시장은 2020년 2조 1,360억달러(한화 2,400조원)으로 성장할 것으로 예상하고 있습니다. 전체적인 패션시장은 과거기간에 대비하여 낮은 성장률을 기록하는 가운데 스포츠복, 아동복 및 신발시장의 경우 평균성장률 대비 높은 성장률을 보일 것으로 예측하고 있습니다. (단위 : USD million)

구분

2017년

2018년

2019년

2020년

Apparel

1,375,796

1,407,525

1,439,028

1,469,950

Footwear

285,545

293,699

301,947

311,109

Fashion Accessories

330,900

338,891

345,848

354,863

Total

1,992,241

2,040,115

2,086,823

2,135,922

② 국내 패션시장 규모 및 전망
한국섬유산업연합회 자료에 따르면 국내 패션시장은 소비자 소득수준 증가에 따른 소비지출 증가, 라이프스타일 변화로 2010년까지 10% 이상의 고성장세를 이루었습니다. 이후 시장이 성숙기에 접어들면서 2011년부터 2016년까지 연평균 3.8% 성장하여 준수한 성장세를 지속하였습니다. 그러나 2016년 하반기 이후 대내외 경제 불확실성의 증가로 정부와 기업의 투자심리 및 민간의 소비심리가 위축되어 국내 패션의류시장은 2017년 전년대비 1.6% 감소한 42.5조원 규모의 시장을 형성하여 2010년 이후 최초로 마이너스성장을 기록하였습니다. 이후 시장 회복을 위해 노력한 결과 2018년은 43.2조로 전년도 대비 1.8% 소폭 증가하였고 2019년은 43.8조로 전년도 대비 1.3% 소폭 증가하며 과거대비 둔화는 되었으나 성장세는 이어가고 있는 추세입니다.

국내 패션시장 규모 및 성장률 추이.jpg
국내 패션시장 규모 및 성장률 추이

(출처) KFI Research (2019. 07. 01 기준), Fashion Intreand 추정모델
* (주)산업통상자원부/한국섬유산업연합회/트랜드리서치/패션인트렌드 발표의 '한국패션시장트렌드' 
**(주)패션시장규모는 의류를 비롯하여 가방, 신발품목을 포함한 전체를 일컬음. 

③ 세부시장별 현황
당사는 패션산업 내에서도 주로 캐주얼복시장, 가방시장이라는 세분시장에서 사업을영위하고 있습니다. 2018년 기준 최근 5개년 성장률 2.3%의 전반적인 성장 둔화세를 보이고 있는 전체패션산업에서도 캐주얼복시장과 가방시장은 각각 최근 5개년 성장률 5.7%, 3.8%의 성장을 기록하며 전체 패션산업 성장률을 상회하는 성장추세를 기록하고 있습니다. 
특히 전체 패션시장규모가 역성장한 2017년에도 캐주얼복(3.8% 성장, 5,541억원), 신발(3.4% 성장, 2,153억원), 가방(6.6% 성장, 1,734억원) 3개 시장만이 성장하였으며, 이외 남성정장, 여성정장, 스포츠복종, 내의, 아동복의 경우 전년 대비 역신장을 기록하였으며 2018년 잠시 주춤하였으나 지속적으로 성장세는 이어가고 있습니다. 

국내 패션시장 세분시장별 시장규모 추이.jpg
국내 패션시장 세분시장별 시장규모 추이

(출처) Korea Fashion Market Trend 2019 하
반기 보고서_KOFOTI

캐주얼복 시장은 과거에는 비지니스 장착과는 격차가 있는 단순간편복이 캐주얼복시장의 주요제품이었지만 최근 캐주얼복의 다양화, 고급화로 이해 비즈니스 정장시장을 대체하였으며, 소비자의 활동성을 추구하는 라이프스타일 변화로 그 시장규모가 확대되었습니다. 한국섬유산업연합회 조사에 따르면 2019년 캐주얼복 시장크기는 2018년 동기대비 3.2% 상승한 15조 8,758억원을 기록하였으며, 캐주얼복은 지난 5년 동안 연평균 6.9%의 성장을 유지하고 있습니다. 

캐주얼복 시장규모 추이 및 전망.jpg
캐주얼복 시장규모 추이 및 전망

(출처) Korea Fashion Market Trend 2019 하
반기 보고서_KOFOTI

가방시장은 크게 가방 소비자의 라이프스타일 및 용도별로 품목이 세분화되며, 품목별로 여행용도의 여행가방, 서류를 넣는 서류가방, 비즈니스용 정장가방, 활동성 있게 간편히 사용할 수 있는 캐주얼가방 등으로 구분할 수 있습니다. 최근 해외 가방브랜드의 국내 진출, 브랜드 회사의 고급화 가방 출시 전략 등으로 소비자 구매단가가 상승하면서 가방시장이 급속히 커지고 있으며, 한국섬유산업협회 조사에 따르면 2019년 가방 시장 규모는 전년대비 6.6% 상승한 3조 719억원으로 나타났으며, 2019년 기준 5년간 연평균 성장률은 5.2%로 나타났습니다. 

나. 회사의 현황

(1) 영업개황 및 사업부문의 구분

2003년부터 2008년까지 이주영 대표이사가 이전 근무처인 ㈜디앤에이치리미티드에서 헬렌카민스키 브랜드의 독점 수입 계약부터 상품수입, 백화점 중심의 유통 비즈니스를 총괄했던 경험을 바탕으로, 2008년에 ㈜스페셜조인트그룹을 설립한 후 2008년 캉골 모자 글로벌 라이선시인 미국 Bollman사와 캉골 모자 독점 수입계약을 체결하고, 백화점 3개 매장에서 판매를 시작하였고, 2010년에 캉골(KANGOL) 브랜드의 국제상표권자인 영국 International Brand Management Limited (이하 IBML)과 라이선스계약을 체결한 후 2010년 백팩을 비롯한 가방과 후드티셔츠등의 의류 제품을 출시하였습니다.

캉골 라이선스 제품 중 가방은 2010년 백팩, 2013년부터는 토트백과 슬링백, 2014년에는 에코백 등을 출시하여, 가방부문 매출이 2011년 45억에서 2015년 176억으로 대폭 증가하였습니다. 또한 의류는 2011년 맨투맨 티셔츠 출시를 시작으로 베이직한 상품을 중심으로 매년 아이템을 1~2개씩 확대하고 있으며, 2012년부터 헤비아우터 제품군, 2015년에 간절기 아이템인 베스트와 점퍼 등을 출시하여 의류 매출이 2011년 3억에서 2015년 80억으로 대폭 증가하였습니다. 2016년도에는 가방제품군 매출 228억원, 의류제품군 매출 135억원을 기록하였고, 라이센스 제품 생산판매를 시작한 2010년 제품매출 5.6억원 대비 약 65배의 매출을 기록하였습니다. 

또한 2016년부터 관계회사 (주)에스제이글로벌아이앤씨에서 호주 헬렌카민스키(HELEN KAMINSKI)의 상품인 라피아 모자와 가방을 독점 수입 판매하기 시작하였는데 헬렌카민스키 상품 매출은 2016년 사업 첫해 37억원, 2017년 매출액 65억원, 2018년 매출액 127억원,
2019년 매출액 223억원으로 연평균 120%가 넘는 매출 성장률을 기록하며 초고속 성장을 하고 있습니다. 2018년 8월부터는 종속회사 (주)에스제이키즈(당사 100%지분)에서 캉골키즈(KANGOL Kid’s)를 런칭하여 주요 백화점(롯데, 현대, 신세계, 갤러리아, AK) 11개 매장에서 판매를 시작했고 2019년 매출액 92억원 달성하며 사업 첫 해 대비 513% 급속도로 성장하는 추세를 보이고 있습니다. 

(2)시장점유율

패션시장은 특성상 진입장벽이 낮아 무수히 많은 경쟁자가 존재하며 각각의 브랜드 정체성이 다른 독점적 경쟁시장이라 할 수 있어 시장점유율 산정에 어려움이 있습니다. 참고로 기본 욕구인 의복의 개념을 포함한 패션시장은 별도의 대체시장이 존재하지 않으나 현대의 라이프스타일 변화, 사회구조적 변화 등으로 인하여 세분시장(복종별)으로 일정 부분의 대체관계는 존재하는 것으로 판단됩니다. 현재 패션시장의 구도는 캐주얼복시장, 스포츠복시장이 성장 및 견인하고 있으며, 전통적인 비즈니스(남성복, 여성복)시장은 역신장하는 추세를 보이고 있으나, 향후 트렌드, 라이프 스타일의 변화에 따라 복종별 시장은 등락을 반대로 할 수 있는 대체시장이라 할 수 있습니다. 세분시장 내 외부환경 변화로 인한 등락은 브랜드포트폴리오의 구성으로 그 위험을 대비할 수 있습니다. 이에 당사는 현재 아동복사업을 종속회사인 (주)에스제이키즈(캉골키즈)를 통하여 영위하고 있으며, 내의사업을 종속회사인 (주)에스제이유앤아이(부디)를 통하여 영위하고 있습니다. 또한, 향후 연령대별, 성별 주요 타겟을 고려한 남성복 브랜드 등을 추가로 런칭하여 브랜드포트폴리오를 구성할 계획을 가지고 있습니다.

(3) 시장의 특성

국내 패션시장은 소비자 삶의 질적 향상 및 가심비 위주의 소비 트렌드에 따라 점차 소비자 성향이 고급화 및 다양화 되고 있는 추세입니다. 특히 본인들의 라이프스타일을 가장 중시하는 젊은세대 중심의 명품, 스트릿패션 카테고리가 지속적으로 성장하고 있으며 당사는 이러한 시장 상황에 가장 적합한 브랜드 포트폴리오를 보유하고 있으며 이를 바탕으로 타사 대비 높은 수준의 성장세를 유지하고 있습니다. 

(4) 신규사업 등의 내용 및 전망

- 합작회사 설립 : 당사는 캉골 글로벌 브랜드 오너이자 영국의 글로벌 패션 & 라이프 유통그룹인 ' IBML (International Brand Management Limitd) 사를 유통파트너로 삼아 유럽지역 및 향후 중국 직진출 사업 확장 등 본격적인 해외시장 진출 계획입니다. 

- 기존브랜드 인수 : 당사는 헬렌카민스키 브랜드 상표권을 호주본사로부터 인수하여 글로벌사업을 영위할 계획을 가지고 있습니다. 헬렌카민스키 호주 본사와는 지속적인 협의 중에 있습니다. 

- 신규브랜드 런칭 : 당사는 캉골브랜드(Z세대), 헬렌카민스키브랜드(밀레니얼세대, 주로 여성고객)을 대상으로 패션사업을 영위하고 있습니다. 브랜드 포트폴리오를 구축하기 위하여 해외 명품급 남성브랜드를 라이선스계약을 맺고 국내 런칭할 계획을 가지고 있습니다.

(5) 조직도

(주)에스제이그룹 조직도_2019년 12월 31일 기준.jpg
(주)에스제이그룹 조직도_2019년 12월 31일 기준

2. 주주총회 목적사항별 기재사항

□ 재무제표의 승인

(제1호 의안 : 제12기 재무제표 승인의 건_이익잉여금 처분계산서 포함)
※ 아래 제12기 연결ㆍ별도 재무제표는 외부감사인의 감사결과가 반영되지 않았으며, 추후 공시 예정인 당사의 연결ㆍ별도 감사보고서를 참조하시기 바랍니다. 

가. 해당 사업연도의 영업상황의 개요

1) Ⅲ. 경영참고사항의 1. 사업의 개요 참고

2) 연결 대상 종속기업 개황
 (단위: 백만원)

상호
설립일
주소
주요사업
최근사업연도말 자산총액
지배관계 근거
주요종속회사 여부

㈜에스제이키즈
2017.05.18
서울 강남구 언주로 337, 동영문화센터 9층
남녀용 겉옷 및 도매업
5,715
100%
미해당

㈜에스제이유앤아이
2017.06.12
서울 강남구 언주로 337, 동영문화센터 9층
남녀용 겉옷 및 도매업
165
66%
미해당

주1) 상기 최근사업연도말 자산총액은 2019년 사업연도말 기준임.

나. 해당 사업연도의 연결 대차대조표(연결 재무상태표)ㆍ연결 손익계산서(연결 포괄손익계산서)ㆍ연결 자본변동표ㆍ연결 현금흐름표ㆍ연결재무제표에 대한 주석과 대차대조표(재무상태표)ㆍ손익계산서(포괄손익계산서ㆍ이익잉여금처분계산서(안)ㆍ최근 2사업연도의 배당에 관한사항ㆍ자본변동표ㆍ현금흐름표ㆍ재무제표에 대한 주석 

(1)연결재무제표

연 결 재 무 상 태 표

당기 2019년 12월 31일 현재

전기 2018년 12월 31일 현재

주식회사 에스제이 그룹 및 종속기업
(단위: 원)

과 목
주석
당기말
전기말

자 산

유동자산

70,665,507,683
30,851,200,440

현금및현금성자산
4,5,7
31,712,023,190
8,736,796,767

단기금융상품
5
13,041,672,500
2,520,000,000

매출채권
4,5,10
9,524,720,987
7,712,428,559

기타금융자산
2,5
57,705,614
91,742,861

기타유동자산
11
151,295,559
74,288,405

재고자산
12
16,178,089,833
11,715,943,848

비유동자산

21,192,139,177
6,715,888,116

당기손익-공정가치 측정 금융자산
5,8
1,061,886,442
733,651,672

기타포괄손익-공정가치 측정금융자산
5,9
2,300,000,000
-

기타금융자산

2,115,552,000
1,967,319,000

유형자산
2,13
3,100,394,600
3,180,943,740

사용권자산
14
4,478,182,179
-

무형자산
15
1,011,935,036
574,503,442

관계기업투자
2,16
6,637,650,943
-

이연법인세자산
2,20
486,537,977
259,470,262

자 산 총 계

91,857,646,860

37,567,088,556

부 채

유동부채
2,4,5,17
18,728,986,549
15,858,418,955

매입채무
2,5
7,678,558,894
5,564,605,495

계약부채
2,5,17
85,677,706
112,997,685

기타유동금융부채

5,407,410,562
4,672,269,921

기타유동부채

1,863,304,955
1,730,773,949

당기법인세부채

2,360,133,289
1,126,693,178

유동성차입금
18
32,923,767
2,630,476,138

유동성리스부채
2,5,14,39
1,271,590,445
-

유동기타충당부채
27
29,386,931
20,602,589

비유동부채

3,713,997,308
11,036,431,705

차입금
18
11,552,038

2,613,186,862

리스부채
2,5,14,39
3,333,333,375
-

기타금융부채
5
43,000,000
5,000,000

파생금융상품
2
-
8,091,631,908

장기종업원급여부채
19
162,485,036
127,614,729

비유동기타충당부채
2,21
163,626,859
198,998,206

부 채 총 계

22,442,983,857
26,894,850,660

자 본

지배기업소유지분

69,411,902,122
10,586,201,969

자본금
22

1,647,300,000

1,000,000,000

주식발행초과금
22

45,467,269,259

-

자본잉여금
24

(82,727,721)

547,272,279

이익잉여금
25

22,380,060,584

9,038,929,690

비지배지분

2,760,881

86,035,927

자 본 총 계

69,414,663,003

10,672,237,896

부 채 와 자 본 총 계

91,857,646,860

37,567,088,556

별첨 주석은 연결재무제표의 일부입니다.

연 결 손 익 계 산 서

당기 2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지

전기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지

주식회사 에스제이 그룹 및 종속기업
(단위: 원)

주석
당기
전기

매출액
26,27
109,494,820,945
68,629,892,748

매출원가
31
28,156,472,720
18,550,467,384

매출총이익

81,338,348,225
50,079,425,364

판매비와관리비
27,28
64,887,393,008
42,301,049,515

대손상각비
4
64,619,957
7,271,774

영업이익

16,386,335,260
7,771,104,075

기타수익
29
210,571,613
47,806,226

기타비용
29
544,752,181
394,623,193

금융수익
30
333,420,465
143,816,563

금융비용
30
407,858,718
2,390,323,184

지분법손익

33,877,358
(254,015,987)

법인세비용차감전순이익

16,011,593,797
4,923,764,500

법인세비용

2,883,737,849
1,393,201,111

당기순이익

13,127,855,948
3,530,563,389

당기순이익의 귀속

지배기업의 소유주지분

13,211,130,994
-

비지배지분

(83,275,046)
(230,526,207)

기타포괄손익

- 후속적으로당기손익으로재분류되는포괄손익

매도가능금융자산의 변동

관계기업의 기타포괄손익에 대한 지분

- 후속적으로당기손익으로재분류되지않는포괄손익

확정급여제도의 재측정요소

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 평가손실

35

총포괄손익

35

13,127,855,948
3,530,563,389

총포괄손익의 귀속

지배기업의 소유주지분

13,211,130,994
3,761,089,596

비지배지분

(83,275,046)
(230,526,207)

지배기업 지분에 대한 주당순이익

기본주당순이익
31
5,418
1,831

희석주당순이익
31
5,195
1,660

별첨 주석은 본 연결재무제표의 일부입니다.

연 결 자 본 변 동 표

당기 2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지

전기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지

주식회사 에스제이 그룹 및 종속기업
(단위 : 원)

구 분
지배기업 소유주
비지배지분
총자본

자본금
주식발행초과금
기타자본항목
이익잉여금
합 계

전기초 잔액(2018.01.01)
1,000,000,000
-
-
5,977,839,994
6,977,839,994
111,988,693
7,089,828,687

총포괄손익

당기순이익
-
-
-
3,761,089,596
3,761,089,596
(230,526,207)
3,530,563,389

기타포괄손익

총기타포괄손익
-
-
-
-
-
-
-

총포괄손익
-
-
-
3,761,089,596
3,761,089,596
(230,526,207)
3,530,563,389

소유주와의 거래

종업원 주식보상 제도:

주식보상비용
-
-
-
-
-
-
-

주식발행
-
-
-
-
-
-
-

사업결합 관련 보통주 발행
-
-
-
-
-
-
-

자기주식 소각
-
-
-
-
-
-
-

사업결합

651,845,720

651,845,720

651,845,720

종속기업의 유상증자

(104,573,441)

(104,573,441)
204,573,441
100,000,000

배당
-
-
-
(699,999,900)
(699,999,900)
-
(699,999,900)

지배력을 상실하지 않는종속기업에 대한 소유지분 변동

사업결합 관련 비지배지분
-
-
-
-
-
-
-

소유주와의 거래 총액
-
-
547,272,279
(699,999,900)
(152,727,621)
204,573,441
51,845,820

전기말 잔액(2018.12.31)
1,000,000,000
-
547,272,279
9,038,929,690
10,586,201,969
86,035,927
10,672,237,896

당기초 잔액(2019.01.01)
1,000,000,000
-
547,272,279
9,038,929,690
10,586,201,969
86,035,927
10,672,237,896

총포괄손익

당기순손익
-
-
-
13,211,130,994

13,211,130,994

(83,275,046)
13,127,855,948

기타포괄손익

총기타포괄손익
-
-
-
-
-
-
-

총포괄손익
-
-
-
13,211,130,994

13,211,130,994

(83,275,046)
13,127,855,948

소유주와의 거래

종업원 주식보상 제도:

주식보상비용
-
-
-
-
-
-
-

주식발행
480,633,500
34,959,363,570
-
-
35,439,997,070
-
35,439,997,070

사업결합 관련 보통주 발행
-
-
-

-
-
-

상환전환우선주의 보통주 전환
166,666,500
10,507,905,689
(630,000,000)
729,999,900
10,774,572,089
-
10,774,572,089

자기주식 소각
-
-

-
-
-

배당
-
-

-
-
-

지배력을 상실하지 않는종속기업에 대한 소유지분 변동

(600,000,000)
(600,000,000)

(600,000,000)

사업결합 관련 비지배지분
-
-
-

-
-
-

소유주와의 거래 총액
647,300,000
45,467,269,259
(630,000,000)
129,999,900
45,614,569,159
-
45,614,569,159

기말 잔액
1,647,300,000
45,467,269,259
(82,727,721)
22,380,060,584
69,411,902,122
2,760,881
69,414,663,003

별첨 주석은 본 연결재무제표의 일부입니다.

연 결 현 금 흐 름 표

당기 2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지

전기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지

주식회사 에스제이 그룹 및 종속기업
(단위 : 원)

구 분
주석
당기말
전기말

영업활동 현금흐름

15,447,914,787
6,215,364,620

영업으로부터 창출된 현금흐름
33
17,137,743,396
7,925,714,212

이자수취

238,590,122
155,520,978

이자지급

(50,829,118)
(600,902,421)

법인세 납부

(1,877,589,613)
(1,264,968,149)

투자활동 현금흐름

(21,359,283,725)
(4,409,467,334)

동일지배하의 사업결합

-
731,217,528

사업에 대한 지배력 획득

(2,100,000,000)

관계기업의 취득

(6,603,773,585)

단기금융상품의 취득

(16,581,672,500)

단기금융상품의 처분

6,060,000,000

당기손익-공정가치 측정 채무상품의 취득

(320,775,682)

기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품의 취득

(2,300,000,000)

유형자산 취득

(1,114,284,622)
(1,761,208,049)

유형자산 처분

87,978,790
36,363,636

무형자산 취득

(463,523,126)

무형자산 처분

25,000,000

종속기업 대여금

500,000,000

종속기업 대여금 회수

(500,000,000)

상각후원가 금융자산 증가

(183,882,000)
(3,475,001,200)

상각후원가 금융자산 감소

35,649,000
2,159,160,751

재무활동 현금흐름

28,886,580,191
(625,047,957)

차입금 증가

474,951,943

차입금 상환

(3,130,476,138)
(500,000,000)

보통주 발행

33,663,158,660
100,000,000

리스부채의 원금 상환

(1,046,102,331)

배당금 지급

(600,000,000)
(699,999,900)

현금및현금성자산의 순증가(감소)

22,975,211,253
1,180,849,329

연결실체의 변동으로 인한 현금증가

기초 현금및현금성자산

8,736,796,767
7,558,794,557

현금및현금성자산의 환율변동효과

15,170
(2,847,119)

당기말 현금및현금성자산

31,712,023,190
8,736,796,767

별첨 주석은 본 연결재무제표의 일부입니다.

주석

당기 2019년12월 31일 현재

전기 2018년 12월 31일 현재

주식회사 에스제이 그룹과 그 종속기업

1. 일반 사항

주식회사 에스제이그룹(이하 '지배기업')과 그 종속기업(이하 지배기업과 그 종속기업을 합하여 '연결회사')은 모자, 가방, 의류 등을 제조하고 판매하는 토털 패션 브랜드 회사로서, '캉골(KANGOL)', '헬렌카민스키(HELEN KAMINSKI)', '부디(BOODY)' 브랜드의 한국 독점 수입원입니다. 지배기업은 2008년 3월에 설립되었으며 2017년 2월과 2018년 7월에 각각 구:주식회사 에스제이그룹과 주식회사 에스제이글로벌아이앤씨를 합병하고, 2019년 11월 18일자로 한국거래소 코스닥시장에 발행주식을 상장하였습니다. 본사는 서울특별시 강남구 언주로 337에 위치하고 있습니다.

지배기업의 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명
소유주식수(주)
지분율(%)

이주영
1,062,141
32.24

김수현
350,000
10.62

연오흠
100,000
3.04

기관투자자
823,571
25.00

우리사주조합
169,567
5.15

기타
789,321
23.95

합 계
3,294,600
100

1.1 종속기업 현황

당기말 및 전기말 현재 지배기업의 연결대상 종속기업 현황은 다음과 같습니다.

종속기업

소재지

지배지분율(%)

결산월

업종

당기말
전기말

㈜에스제이키즈

한국

100

100

12월

의류, 잡화 제조판매업

㈜에스제이유앤아이

한국

66

66

12월

의류, 잡화 제조판매업

1.2 종속기업의 요약 재무정보

당기말 현재 연결대상 종속기업의 요약 재무현황은 다음과 같습니다.

1) 당기

(단위: 천원)

기업명

자산

부채

자본

매출

당기순이익

㈜에스제이키즈
5,715,283
5,574,976
140,306
9,263,612
268,257

㈜에스제이유앤아이
164,868
156,747
8,120
181,767
(244,927)

2) 전기

(단위: 천원)

기업명

자산

부채

자본

매출

당기순이익

㈜에스제이키즈
2,432,094
2,560,044
(127,951)
1,547,499
(855,678)

㈜에스제이유앤아이
902,659
649,612
253,047
315,272
(480,263)

2. 중요한 회계정책

다음은 재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성 기준

연결회사의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준(이하 '기업회계기준')에 따라 작성됐습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다.

연결재무제표는 다음을 제외하고는 역사적 원가에 기초하여 작성하였습니다.

-
특정 금융자산과 금융부채(파생상품 포함)

-
장기종업원급여부채

한국채택국제회계기준은 연결재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 필요한 부분이나 중요한 가정 및 추정이 필요한 부분은
주석 3
에서 설명하고 있습니다.

2.2 회계정책과 공시의 변경

2.2.1 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

연결회사는 2019년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제1116호 '리스' 제정

기업회계기준서 제1116호 '리스'는 단일 리스이용자 모형을 도입하여 리스기간이 12개월을 초과하고 기초자산이 소액이 아닌 모든 리스에 대하여 리스이용자가 자산과 부채를 인식하도록 요구합니다. 리스이용자는 사용권자산과 리스료 지급의무를 나타내는 리스부채를 인식해야 합니다.

연결회사는 기업회계기준서 제1116호의 도입 결과 회계정책을 변경하였습니다. 기업회계기준서 제1116호의 경과 규정에 따라 변경된 회계정책을 소급 적용하였고, 최초 적용으로 인한 누적효과는 최초 적용일인 2019년 1월 1일에 반영하였습니다. 비교 표시된 전기 연결재무제표는 재작성되지 않았습니다. 리스기준서와 새로운 회계정책의 도입 영향은 주석
45
에서 보여주고 있습니다.

(2) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' 개정 - 부(-)의 보상을 수반하는 중도상환특성

부의 보상을 수반하는 일부 중도상환 가능한 금융자산을 상각후원가로 측정될 수 있도록 개정하였으며, 상각후원가로 측정되는 금융부채가 조건변경 되었으나 제거되지는 않은 경우 변경으로 인한 효과는 당기손익으로 인식되어야 합니다. 해당 기준서의개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(3) 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 - 관계기업과공동기업에 대한 장기투자지분

관계기업이나 공동기업에 대한 다른 금융상품(지분법을 적용하지 않는 금융상품)이 기업회계기준서 제1109호의 적용 대상임을 명확히 하였으며, 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분의 손상 회계처리에 대해서는 기업회계기준서 제1109호를 우선하여 적용하도록 개정하였습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(4) 기업회계기준해석서 제2123호 '법인세 처리의 불확실성' 제정

제정된 해석서는 기업이 적용한 법인세 처리를 과세당국이 인정할지에 대한 불확실성이 존재하는 경우 당기법인세와 이연법인세의 인식 및 측정에 적용하며, 법인세 처리 불확실성의 회계단위와 재평가가 필요한 상황 등에 대한 지침을 포함하고 있습니다. 해당 해석서의 제정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(5) 연차개선 2015-2017

① 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정

공동영업과 관련된 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하다가 해당 공동영업(사업의 정의 충족)에 대한 지배력을 획득하는 것은 단계적으로 이루어지는 사업결합이므로 취득자는 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분 전부를 재측정합니다.
해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

② 기업회계기준서 제1111호 '공동약정' 개정

공동영업에 참여는 하지만 공동지배력을 보유하지 않은 공동영업 당사자가 공동영업에 대한 공동지배력을 획득하는 경우 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분은 재측정하지 않습니다.
해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

③ 기업회계기준서 제1012호 '법인세' 개정

기업회계기준서 제1012호 문단 57A의 규정(배당의 세효과 인식시점과 인식항목을 규정)은 배당의 법인세효과 모두에 적용되며, 배당의 법인세효과를 원래 인식하였던 항목에 따라 당기손익, 기타포괄손익 또는 자본으로 인식하도록 개정되었습니다. 해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

④ 기업회계기준서 제1023호 '차입원가'

적격자산을 의도된 용도로 사용(또는 판매) 가능하게 하는 데 필요한 대부분의 활동이 완료되면, 해당 자산을 취득하기 위해 특정 목적으로 차입한 자금을 일반차입금에포함한다는 사실을 명확히 하였습니다.
해당 기준서의 개정이 연결재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

2.2.2 연결회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 않은 제
ㆍ
개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

(1) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시', 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류' 개정 - 중요성의 정의

'중요성의 정의'를 명확히 하고 기준서 제1001호와 제1008호를 명확해진 정의에 따라 개정하였습니다.
중요성 판단 시 중요한 정보의 누락이나 왜곡표시뿐만 아니라 중요하지 않은 정보로 인한 영향과 연결회사가 공시할 정보를 결정할 때 정보이용자의 특성을 고려하도록 하였습니다. 동 개정사항은 2020년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(2) 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정 - 사업의 정의

개정된 사업의 정의에서는, 취득한 활동과 자산의 집합을 사업으로 판단하기 위해서는 산출물의 창출에 함께 유의적으로 기여할 수 있는 능력을 가진 투입물과 실질적인과정을 반드시 포함하도록 하였고 원가 감소에 따른 경제적 효익은 제외하였습니다. 이와 함께 취득한 총자산의 대부분의 공정가치가 식별가능한 단일 자산 또는 자산집합에 집중되어 있는 경우, 취득한 활동과 자산의 집합은 사업이 아닌, 자산 또는 자산의 집합으로 결정할 수 있는 선택적 집중테스트가 추가되었습니다. 동 개정사항은 2020년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

2.3 연결

연결회사는 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 따라 연결재무제표를 작성하고 있습니다.

(1) 종속기업

종속기업은 지배기업이 지배하고 있는 모든 기업입니다. 지배기업이 투자한 기업에 관여해서 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고, 투자한 기업에 대해 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미칠 능력이 있는 경우, 해당 기업을 지배한다고 판단합니다. 종속기업은 지배기업이 지배하게 되는 시점부터 연결재무제표에 포함되며, 지배력을 상실하는 시점부터 연결재무제표에서 제외됩니다.

연결회사의 사업결합은 취득법으로 회계처리 됩니다. 이전대가는 취득일의 공정가치로 측정하고, 사업결합으로 취득한 식별가능한 자산ㆍ부채 및 우발부채는 취득일의 공정가치로 최초 측정하고 있습니다. 연결회사는 청산 시 순자산의 비례적 몫을 제공하는 비지배지분을 사업결합 건별로 판단하여 피취득자의 순자산 중 비례적 지분 또는 공정가치로 측정합니다. 그밖의 비지배지분은 다른 기준서의 요구사항이 없다면 공정가치로 측정합니다. 취득관련 원가는 발생 시 당기비용으로 인식됩니다.

영업권은 이전대가, 피취득자에 대한 비지배지분의 금액과 취득자가 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분의 취득일의 공정가치 합계액이 취득한 식별가능한 순자산을 초과하는 금액으로 인식됩니다. 이전대가 등이 취득한 종속기업 순자산의 공정가액보다 작다면, 그 차액은 당기손익으로 인식됩니다.

연결회사 내의 기업간에 발생하는 거래로 인한 채권, 채무의 잔액, 수익과 비용 및 미실현이익 등은 제거됩니다. 또한 종속기업의 회계정책은 연결회사에서 채택한 회계정책을 일관성 있게 적용하기 위해 차이가 나는 경우 수정됩니다.

지배력의 상실을 발생시키지 않는 비지배지분과의 거래는 비지배지분의 조정금액과 지급 또는 수취한 대가의 공정가치의 차이를 지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본으로 직접 인식합니다.

연결회사가 종속기업에 대해 지배력을 상실하는 경우, 보유하고 있는 해당 기업의 잔여 지분은 동 시점에 공정가치로 재측정되며, 관련 차액은 당기손익으로 인식됩니다.

(2) 관계기업

관계기업은 연결회사가 유의적 영향력을 보유하는 기업이며, 관계기업투자는 최초에취득원가로 인식하며 이후 지분법을 적용합니다. 연결회사와 관계기업 간의 거래에서 발생한 미실현이익은 연결회사의 관계기업에 대한 지분에 해당하는 부분만큼 제거됩니다.
관계기업의 손실 중 연결회사의 지분이 관계기업에 대한 투자지분(순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분 포함)과 같거나 초과하는 경우에는 지분법 적용을 중지합니다. 단, 연결회사의 지분이 영(0)으로 감소된 이후 추가 손실분에 대하여 연결회사에 법적-의제의무가 있거나, 관계기업을 대신하여 지급하여야 하는 경우, 그 금액까지만 손실과 부채로 인식합니다.
또한 관계기업투자에 대한 객관적인 손상의 징후가 있는 경우 관계기업투자의 회수가능액과 장부금액과의 차이는 손상차손으로 인식됩니다. 연결회사는 지분법을 적용하기 위하여 관계기업의 재무제표를 이용할 때, 유사한 상황에서 발생한 동일한 거래나 사건에 대하여
연결회사가 적용하는 회계정책과 동일한 회계정책이 적용되었는지 검토하여 필요한 경우 관계기업의 재무제표를 조정합니다.

(3) 공동약정

둘 이상의 당사자들이 공동지배력을 보유하는 공동약정은 공동영업 또는 공동기업으로 분류됩니다. 공동영업자는 공동영업의 자산과 부채에 대한 권리와 의무를 보유하며, 공동영업의 자산과 부채, 수익과 비용 중 자신의 몫을 인식합니다. 공동기업참여자는 공동기업의 순자산에 대한 권리를 가지며, 지분법을 적용합니다.

2.4 외화환산

(1) 기능통화와 표시통화

연결회사는 연결회사 내 개별기업의 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이뤄지는 주된 경제 환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 지배기업의 기능통화는 대한민국 원화이며, 연결재무제표는 대한민국 원화로 표시돼있습니다.

(2) 외화거래와 보고기간말의 환산

외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식됩니다. 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 현금및현금성자산과 관련된 외환차이는 손익계산서에 금융원가로 표시되며, 다른 외환차이는 '기타수익 또는 기타비용'에 표시됩니다.

2.5 금융자산

(1) 분류

연결회사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다.

- 당기손익-공정가치 측정 금융자산

- 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

- 상각후원가 측정 금융자산

금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다.

공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 그 평가손익을 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 연결회사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다.

단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다.

(2) 측정

연결회사는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다.

내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다.

① 채무상품

금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 연결회사는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.

가. 상각후원가

계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은 해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다.

나. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 공정가치로 측정하는 금융자산의 평가손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다. 외환손익은 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시하고 손상차손은 '기타비용'으로 표시합니다.

다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산

상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치 측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식하고 발생한 기간에 연결포괄손익계산서에 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시합니다.

② 지분상품

연결회사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 장기적 투자목적 또는 전략적 투자목적의 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 연결회사가 배당을 받을 권리가 확정된 때

'금융수익'
으로 당기손익으로 인식합니다.

당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 연결포괄손익계산서에 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에 대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다.

(3) 손상

연결회사는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권에 대해 연결회사는 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다.(연결회사가 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 결정하는 방법은
주석 4.1.2 참조
)

(4) 인식과 제거

금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 매매일에 인식하거나 제거합니다. 금융자산은 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나 금융자산을 양도하고 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전한 경우에 제거됩니다.

연결회사가 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 연결회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식합니다.

(5) 금융상품의 상계

금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다.

2.6 파생상품

파생상품은 파생상품 계약 체결 시점에 공정가치로 최초 인식되며 이후 공정가치로 재측정됩니다. 위험회피회계의 적용 요건을 충족하지 않는 파생상품의 공정가치 변동은 '기타수익 또는 기타비용'으로 연결포괄손익계산서에 인식됩니다.

2.7 매출채권

매출채권은 공정가치로 인식할 때에 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 경우에는 무조건적인 대가의 금액으로 최초 인식합니다. 매출채권은 후속적으로 유효이자율법을 적용한 상각후원가에 손실충당금을 차감하여 측정됩니다.(연결회사의 매출채권 회계처리에 대한 추가적인 사항은
주석 10
, 손상에 대한 회계정책은
주석 4.1.2
참조)

2.8 재고자산

재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시되고, 재고자산의 원가는
총평균법에 따라 결정됩니다.

2.9 유형자산

유형자산은 원가에서 감가상각누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적 원가는 자산의취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다.

자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다.

과 목

추정 내용연수

비품

5년

시설장치
5년

차량운반구
5년

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 조정됩니다.

2.10 무형자산

무형자산은 역사적 원가로 최초 인식되고, 원가에서 상각누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다.

회원권은 이용 가능 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 한정되지 않아 상각되지 않습니다. 한정된 내용연수를 가지는 소프트웨어는 추정 내용연수인 5년동안 정액법으로 상각됩니다.

2.11 비금융자산의 손상

영업권이나 내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다.

2.12 매입채무와 기타채무

매입채무와 기타채무는 연결회사가 보고기간말 전에 재화나 용역을 제공받았으나 지급되지 않은 부채입니다. 해당 채무는 무담보이며, 보통 인식 후 30일 이내에 지급됩니다. 매입채무와 기타채무는 지급기일이 보고기간 후 12개월 후가 아니라면 유동부채로 표시되었습니다. 해당 채무들은 최초에 공정가치로 인식되고 후속적으로 유효이자율법을 적용한 상각후원가로 측정됩니다.

2.13 금융부채

(1) 분류 및 측정

당기손익-공정가치 측정 금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상

'
매
입채무', '차입금' 및 '기타금융부채'
등으로 표시됩니다.

특정일에 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류됩니다. 이러한 우선주에 대한 유효이자율법에 따른 이자비용은 다른 금융부채에서 인식한 이자비용과 함께 연결포괄손익계산서 상

'금융원가'
로 인식됩니다.

(2) 제거

금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 연결재무상태표에서 제거됩니다. 소멸하거나 제3자에게 양도한 금융부채의 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.

2.14 복합금융상품

연결회사가 발행한 복합금융상품은 보유자의 선택에 의해 지분상품으로 전환될 수 있는 상환전환우선주입니다.

동 복합금융상품의 부채요소는 최초에 동일한 조건의 전환권이 없는 금융부채의 공정가치로 인식되며, 후속적으로 전환일 또는 만기일까지 상각후원가로 인식됩니다. 상환전환우선주의 전환권 및 조기상환권은 내재파생상품으로 별도로 분리하여 후속적으로 공정가치로 측정됩니다.

2.15 충당부채

과거사건의 결과로 현재의 법적의무나 의제의무가 존재하고, 그 의무를 이행하기 위한 자원의 유출가능성이 높으며, 당해 금액의 신뢰성 있는 추정이 가능한 경우 판매보증충당부채, 복구충당부채 등을 인식하고 있습니다. 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다.

2.16 당기법인세 및 이연법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다.

당기법인세비용은 보고기간말 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 측정합니다. 경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 연결회사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 연결회사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.

이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 발생하는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다.

이연법인세자산은 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다.

종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적 차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있고 예측가능한 미래에 일시적 차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적 차이에 대하여 일시적 차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고 일시적 차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 법적으로 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 권리를 연결회사가 보유하고 있고, 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련된 경우에 상계합니다. 당기법인세자산과 부채는 법적으로 상계할 수 있는 권리를 연결회사가 보유하고 있고, 순액으로 결제할 의도가있거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제하려는 의도가 있는 경우에 상계합니다.

2.17 종업원급여

(1) 퇴직급여

연결회사의 퇴직연금제도는
확정기여제도
입니다.

확정기여제도는 연결회사가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도이며, 기여금은 종업원이 근무 용역을 제공했을 때 비용으로 인식됩니다.

(2) 주식기준보상

종업원에게 부여한 주식결제형 주식기준보상은 부여일에 지분상품의 공정가치로 측정되며, 판매비와관리비로 인식됩니다.

신주를 발행할 때 직접적으로 관련되는 거래비용을 제외한 순유입액은 자본금(명목가액)과 주식발행초과금으로 인식됩니다.

(3) 장기종업원급여

연결회사는 장기 근속 임직원에게 장기종업원급여를 제공하고 있습니다. 이 급여를 받을 수 있는 권리는 근속연차별로 장기간 근무한 임직원에게만 주어집니다. 장기종업원급여는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며,장기종업원급여의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량연결회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 장기종업원급여와 관련한 근무원가, 장기종업원급여부채의 순이자 및 재측정요소는 당기손익으로 인식됩니다.

2.18 수익인식

제품 판매로 인한 수익은 고객에게 제품을 판매하는 시점에 인식합니다.

거래가격은 고객이 매장에서 제품을 구매하고 인도받는 시점에 즉시 지급됩니다. 연결회사의 판매정책에 따르면 최종고객은 제품을 구매한 후 7~14일 이내에 반품할 권리가 있습니다. 따라서 반품할 것으로 예상되는 제품에 대하여 환불부채(기타금융부채)와 회수할 재화에 대한 권리(기타유동자산)를 인식하였습니다. 판매시점에 포트폴리오 수준에서 누적된 경험에 기초하여 기댓값 방법으로 반품을 예측합니다. 반품되는 재화의 수량이 수년간 일정했기 때문에 누적적으로 인식한 수익의 유의적인 부분을 되돌리지 않을 가능성은 매우 높습니다. 매 보고기간 말 이러한 가정과 예상되는 반품금액이 타당한지 재평가합니다.

표준 보증 조건에 따라 결함이 있는 제품을 수리하거나 대체하여야 할 연결회사의 의무는 충당부채로 인식하고 있습니다(
주석 21
참조).

2.19 동일지배 하의 사업결합

동일지배 하에 있는 기업간 사업결합은 장부금액법으로 회계처리 됩니다. 사업결합으로 이전받는 자산과 부채는 최상위지배기업의 연결재무제표에 포함된 장부금액으로 측정하나, 연결재무제표가 작성되지 않는 경우에는 피취득자의 재무제표상 자산과 부채의 장부금액으로 측정하고 있습니다. 또한, 이전받는 자산과 부채의 연결장부금액 및 관련 기타포괄손익누계액의 합계액과 이전대가의 차이는 기타자본항목으로 반영하고 있습니다.

2.20 리스

주석 2.2
에서 설명한 것처럼 연결회사는 리스에 대한 회계정책을 변경하였습니다. 새
로운 회계정책의 영향에 대한 정보는
주석 39
에서 제공합니다.

전기말 현재 소유에 따른 위험과 효익의 유의적인 부분이 리스이용자인 연결회사에 이전되지 않는 리스의 경우 운용리스로 분류하였습니다. 운용리스에 따른 지급액은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 당기손익으로 인식하였습니다.

연결회사는 다양한 사무실, 창고, 소매매장, 자동차를 리스하고 있습니다. 리스계약은 일반적으로 3~6년의 고정기간으로 체결되지만 아래 (2)에서 설명하는 연장선택권이 있을 수 있습니다.

계약에는 리스요소와 비리스요소가 모두 포함될 수 있습니다. 연결회사는 상대적 개별 가격에 기초하여 계약 대가를 리스요소와 비리스요소에 배분하였습니다. 그러나 연결회사가 리스이용자인 부동산 리스의 경우 리스요소와 비리스요소를 분리하지 않고 하나의 리스요소로 회계처리하는 실무적 간편법을 적용하였습니다.

리스조건은 개별적으로 협상되며 다양한 계약조건을 포함합니다. 리스계약에 따라 부과되는 다른 제약은 없지만 리스자산을 차입금의 담보로 제공할 수는 없습니다.

2018년 회계연도까지는 유형자산의 리스를 운용리스로 분류하였습니다. 운용리스에따른 리스료는 리스기간에 걸쳐 정액으로 당기손익으로 인식하였습니다.

2019년 1월 1일부터 연결회사는 리스된 자산을 사용할 수 있는 리스개시일에 사용권자산과 이에 대응하는 부채를 인식합니다.

연결회사는 계약이 집행가능한 기간 내에서 해지불능기간에 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간과 종료선택권을 행사하지 않을 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간을 포함하여 리스기간을 산정합니다. 연결회사는 리스이용자와 리스제공자가 각각 다른 당사자의 동의 없이 종료할 수 있는 권리가 있는 경우 계약을 종료할 때 부담할 경제적 불이익을 고려하여 집행가능한 기간을산정합니다.

리스에서 생기는 자산과 부채는 최초에 현재가치기준으로 측정합니다. 리스부채는 다음 리스료의 순현재가치를 포함합니다.

-
받을 리스 인센티브를 차감한 고정리스료(실질적인 고정리스료 포함)

-
개시일 현재 지수나 요율을 사용하여 최초 측정한, 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료

-
잔존가치보증에 따라 연결회사(리스이용자)가 지급할 것으로 예상되는 금액

-
연결회사(리스이용자)가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우에 그 매수선택권의 행사가격

-
리스기간이 연결회사(리스이용자)의 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 그 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액

리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 있는 경우 그 이자율로 리스료를 할인합니다. 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자가 비슷한 경제적 환경에서 비슷한 기간에 걸쳐 비슷한 담보로 사용권자산과 가치가 비슷한 자산을 획득하는 데 필요한 자금을 차입한다면 지급해야 할 이자율인 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다.

연결회사는 증분차입이자율을 다음과 같이 산정합니다.

-
가능하다면 개별 리스이용자가 받은 최근 제3자 금융 이자율에 제3자 금융을 받은 이후 재무상태의 변경을 반영

-
최근 제3자 금융을 받지 않은 개별 리스이용자가 보유한 리스의 경우 무위험이자율에신용위험을 조정하는 상향 접근법을 사용

연결회사는 지수나 요율에 따라 달라지는 변동리스료의 경우 지수나 요율이 유효할 때까지 리스부채에 포함하지 않는 변동리스료의 잠재적 미래 증가 위험에 노출되어 있습니다. 지수나 요율에 따라 달라지는 리스료의 조정액이 유효한 시점에서 리스부채를 재평가하고 사용권자산을 조정합니다.

각 리스료는 리스부채의 상환과 금융원가로 배분합니다. 금융원가는 각 기간의 리스부채 잔액에 대하여 일정한 기간 이자율이 산출되도록 계산된 금액을 리스기간에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다.

사용권자산은 다음 항목들로 구성된 원가로 측정합니다.

-
리스부채의 최초 측정금액

-
받은 리스 인센티브를 차감한 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료

-
리스이용자가 부담하는 리스개설직접원가

-
복구원가의 추정치

사용권자산은 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지의 기간동안 감가상각합니다. 연결회사가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한(reasonably certain) 경우 사용권자산은 기초자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각합니다.

단기리스와 모든 소액자산 리스와 관련된 리스료는 정액 기준에 따라 당기손익으로 인식합니다. 단기리스는 리스기간이 12개월 이하인 리스이며, 소액리스자산은 IT기기와 소액의 사무실 비품으로 구성되어 있습니다.

(1) 변동리스료

일부 부동산 리스는 매장에서 생기는 매출에 연동되는 변동리스료 조건을 포함합니다. 개별 매장의 경우, 리스료의 최대 100%까지 변동리스료 지급 조건을 따르며 리스료 산정시 매출액에 적용되는 비율은 20%~30%입니다. 변동리스료를 지급하는 계약조건은 신규 매장의 고정원가 최소화를 포함하여 다양한 이유로 사용됩니다. 매출에 연동하는 변동리스료는 변동리스료를 유발하는 조건이 생기는 기간에 당기손익으로 인식합니다.

(2) 연장선택권 및 종료선택권

연결회사 전체에 걸쳐 다수의 부동산 및 차량운반구 리스계약에 연장선택권 및 종료선택권을 포함하고 있습니다. 이러한 조건들은 계약 관리 측면에서 운영상의 유연성을 극대화하기 위해 사용됩니다. 보유하고 있는 대부분의 연장선택권 및 종료선택권은 해당 리스제공자가 아니라 연결회사가 행사할 수 있습니다.

(3) 잔존가치보증

계약기간 동안 리스원가를 최적화하기 위해 연결회사는 시설장치 리스와 관련하여 종종 잔존가치보증을 제공합니다.

2.21 영업부문

영업부문별 정보는 최고 경영자에게 내부적으로 보고되는 방식에 기초하여 공시됩니다(
주석 37
참조). 최고경영자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는데 책임이 있으며, 연결회사는 전략적 의사결정을 수행하는
임원회의를 최고의사결정자로 보고 있습니다.

2.22 재무제표 승인

연결회사의 연결재무제표는 2020년 2월 13일자로 이사회에서 승인됐으며, 정기주주총회에서 수정승인 될 수 있습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

연결재무제표 작성에는 미래에 대한 가정 및 추정이 요구되며 경영진은 연결회사의 회계정책을 적용하기 위해 판단이 요구됩니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며,과거 경험과 현재의 상황에 비추어 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 회계추정의 결과가 실제 결과와 동일한 경우는 드물 것이므로 중요한 조정을 유발할 수 있는 유의적인 위험을 내포하고 있습니다.

다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 경영진 판단과 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 일부 항목에 대한 유의적인 판단 및 추정에 대한 추가적인 정보는 개별 주석에 포함되어 있습니다.

(1) 법인세

연결회사의 과세소득에 대한 법인세는 대한민국의 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다(
주석 23
참조).

연결회사는 특정 기간동안 과세소득의 일정 금액을 투자, 임금증가 등에 사용하지 않았을 때 세법에서 정하는 방법에 따라 산정된 법인세를 추가로 부담합니다. 따라서, 해당 기간의 당기법인세와 이연법인세를 측정할 때 이에 따른 세효과를 반영하여야 하고, 이로 인해 연결회사가 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가 등의 수준에 따라 달라지므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다.

(2) 금융상품의 공정가치

활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 원칙적으로 평가기법을 사용하여 결정됩니다. 연결회사는 보고기간말 현재 중요한 시장상황에 기초하여 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판
단을 하고 있습니다(
주석 5
참조).

(3) 금융자산의 손상

금융자산의 손실충당금은 부도위험 및 기대손실률 등에 대한 가정에 기초하여 측정됩니다. 연결회사는 이러한 가정의 설정 및 손상모델에 사용되는 투입변수의 선정에 있어서 연결회사의 과거 경험, 현재 시장 상황, 재무보고일 기준의 미래전망정보 등을 고려하여 판단합니
다(
주석 4.1.2
참
조).

(4) 장기종업원급여부채

장기종업원급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들 특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다(
주석 22
참조).

(5) 수익인식 

연결회사는 고객에게 제품 판매 후 고객이 반품할 것으로 예상되는 제품에 대하여 환불부채와 회수할 재화에 대한 권리를 인식하고 있습니다. 판매시점에 포트폴리오 수준에서 누적된 경험에 기초하여 기댓값 방법으로 반품율을 예측하고 있으며, 연결회사의 수익은 예측된 반품율의 변동에 영향을 받습니다.

고객에게 제공하는 포인트는 계약을 체결하지 않았다면 받을 수 없는 중요한 권리를 제공하므로 포인트를 제공하는 약속은 별도의 수행의무입니다. 거래가격은 제품과 포인트에 상대적 개별 판매가격에 따라 배분합니다. 경영진은 포인트의 개별 판매가격을 포인트가 상환될 때 부여되는 할인과 과거 경험에 기초한 상환 가능성에 근거하여 추정합니다. 제품의 개별 판매가격은 소매가격에 근거하여 추정합니다.

(6) 리스

리스기간을 산정할 때에 경영진은 연장선택권을 행사하거나 종료선택권을 행사하지 않을 경제적 유인이 생기게 하는 관련되는 사실 및 상황을 모두 고려합니다. 연장선택권의 대상 기간(또는 종료선택권의 대상 기간)은 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것(또는 행사하지 않을 것)이 상당히 확실한 경우에만 리스기간에 포함됩니다.

창고, 소매매장 리스의 경우 일반적으로 가장 관련된 요소는 다음과 같습니다.

-
종료하기 위해(연장하지 않기 위해) 유의적인 벌과금을 부담해야 한다면 일반적으로 연결회사가 연장선택권을 행사하는 것이(종료선택권을 행사하지 않는 것이) 상당히 확실합니다.

-
리스개량에 유의적인 잔여 가치가 있을 것으로 예상되는 경우 일반적으로 연결회사가 연장선택권을 행사하는 것이(종료선택권을 행사하지 않는 것이) 상당히 확실합니다.

-
위 이외의 경우 연결회사는 과거 리스 지속기간과 원가를 포함한 그 밖의 요소와 리스된 자산을 대체하기 위해 요구되는 사업 중단을 고려합니다.

연결회사는 유의적인 원가나 사업 중단 없이도 자산을 대체할 수 있으므로 사무실과 차량운반구 리스에서 대부분의 연장선택권은 리스부채에 포함하지 않습니다.

선택권이 실제로 행사되거나(행사되지 않거나) 연결회사가 선택권을 행사할(행사하지 않을) 의무를 부담하게 되는 경우에 리스기간을 다시 평가합니다. 리스이용자가 통제할 수 있는 범위에 있고 리스기간을 산정할 때에 영향을 미치는 유의적인 사건이일어나거나 상황에 유의적인 변화가 있을 때에만 연결회사는 연장선택권을 행사할 것(또는 행사하지 않을 것)이 상당히 확실한지의 판단을 변경합니다.

4. 재무위험관리

4.1 재무위험관리요소

연결회사가 노출되어 있는 재무위험 및 이러한 위험이 연결회사의 미래 성과에 미칠 수 있는 영향은 다음과 같습니다.

위험

노출 위험

측정

관리

시장위험-환율

미래 상거래

기능통화 이외의 표시통화를 갖는 금융자산 및 금융부채

현금흐름 추정

민감도 분석

통화선도 및 통화옵션

신용위험

현금성자산, 매출채권, 채무상품

연체율 분석

신용등급

은행예치금 다원화, 신용한도

위험관리는 당사 재무부서의 주관으로 이루어지고 있습니다. 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 회사는 전반적인 위험관리에 대한 원칙과 외환위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 정책을 문서화하여 제공하고 있습니다.

4.1.1 시장위험

(1) 외환위험

① 외환위험

보고기간말 현재 외환 위험에 노출되어 있는 연결회사의 금융자산ㆍ부채의 내역의 원화환산 기준액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

USD

EUR

USD

금융자산

현금및현금성자산

536
2,870
283,775

매출채권

3,149
-
-

금융부채

매입채무

613,098

-

582,938

② 연결회사의 위험

연결회사는 외환 위험, 특히 주로 USD와 관련된 환율 변동 위험에 노출돼 있습니다.외환 위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채와 관련하여 발생하고 있습니다. 이러한 위험은 발생가능성이 매우 높은 USD 지출액에 근거하여 측정하고 있고 연결회사의 발생가능성이 매우 높은 예상 재고자산 매입원가의 변동성을 최소화하는 목적으로 관리됩니다.

③ 민감도 분석

연결회사의 주요 환위험은 USD 환율에 기인하므로 손익의 변동성은 주로 USD 표시금융상품으로부터 발생합니다.

(단위: 천원)

구 분

세후 이익에 대한 영향

자본에 대한 영향

당기

전기

당기

전기

미국 달러/원

10% 상승시

(47,534)

(17,908)

(60,941)

(22,960)

10% 하락시

47,534
17,908
60,941
22,960

연결회사의 기타 환율위험에 대한 노출은 유의적이지 않습니다.

4.1.2 신용위험

신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권 뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름 및 예치금 등에서도 발생합니다.

(1) 위험관리

연결회사는 신용위험을 연결실체 관점에서 관리합니다. 은행 및 금융기관의 경우 A 신용등급 이상과만 거래합니다.

기업 고객의 경우 외부 신용등급을 확인할 수 있는 경우 동 정보를 사용하고 그 외의 경우에는 내부적으로 고객의 재무상태와 과거 경험 등을 근거로 신용등급을 평가합니다. 개인 고객에 대한 매출은 현금 또는 허용된 신용카드 거래만을 허용하여 신용위험을 최소화합니다.

연결회사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다.

연결회사가 보유하는 채무상품은 모두 낮은 신용위험의 상품에 해당합니다. 이러한 채무상품들에 대해서는 신용등급을 모니터링하여 신용위험의 하락을 평가하고 있습니다.

(2) 신용보강

일부 매출채권에 대해서는 거래상대방이 계약을 불이행하는 경우 이행을 요구할 수 있는 보증 또는 신용장 등의 신용보강을 제공받고 있습니다.

(3) 금융자산의 손상

연결회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다.

· 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권

· 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산

현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다.

① 매출채권

연결회사는 고객의 신용등급을 근거로 신용위험이 유의적으로 증가하였는지 결정하고, 신용위험이 유의적으로 증가한 매출채권에 대해서는 개별평가하여 기대신용손실을 손실충당금으로 인식합니다. 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 매출채권에 대해서는 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다.

기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다.

기대신용손실율은 보고기간말 기준으로부터 채권별로 최근 5개년의 평균 기대신용손실(신용등급별 평균 부도율)을 반영하여 충당금을 설정하고 있습니다.

당기와 전기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

기초

42,467
35,195

당기손익으로 인식된 손실충당금의 증가

64,620
7,272

기말

107,087
42,467

매출채권은 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 경우 제각됩니다.

매출채권에 대한 손상은 연결포괄손익계산서상 대손상각비로 순액으로 표시되고 있습니다. 제각된 금액의 후속적인 회수는 동일한 계정과목에 대한 차감으로 인식하고 있습니다.

② 상각후원가 측정 기타 금융자산

상각후원가로 측정하는 기타 금융자산에는 관계사대여금, 임직원대여금, 기타 미수금 등이 포함됩니다.

상각후원가로 측정하는 기타 금융자산은 모두 신용위험이 낮은 것으로 판단되며, 따라서 손실충당금은 12개월 기대신용손실로 인식하였습니다. 경영진은 채무불이행 위험이 낮고 단기간 내에 계약상 현금흐름을 지급할 수 있는 발행자의 충분한 능력이있는 경우 신용위험이 낮은 것으로 간주합니다.

(4) 대손상각비

당기와 전기 중 손익으로 인식된 금융자산의 손상 관련 대손상각비는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

매출채권
64,620
7,272

기타금융자산

19,720
-

대손상각비

84,340
7,272

(5) 당기손익-공정가치 측정 금융자산

연결회사는 당기손익-공정가치 측정 금융자산에 대한 신용위험에도 노출되어 있습니다. 당기말 현재 연결회사의 관련 최대노출금액은 해당 장부금액입니다(당기말: 1,062백만원, 전기말: 734백만원).

4.1.3 유동성 위험

연결회사는 미사용 차입금 한도를 적정 수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기 위해 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고 있습니다.

경영진은 예상현금흐름에 기초하여 추정되는 현금및현금성자산과 차입금 한도 약정을 모니터링하고 있습니다. 또한 연결회사의 유동성 위험 관련 정책은 주요 통화별 필요 현금흐름을 추정하여 이를 충족하기 위한 유동성 자산의 현황을 고려하고, 유동성 비율을 내부 및 외부 감독 기관 등의 요구사항을 충족하고 자금조달계획을 실행하기 위해 관리합니다.

(1) 만기분석

유동성 위험 분석에서는 연결회사의 모든 비파생 금융부채를 계약상 만기별로 구분하였습니다.

유동성 위험 분석에 포함된 금액은 계약상의 할인되지 않은 현금흐름입니다. 금융보증계약 이외의 12개월 이내 만기가 도래하는 금액은 현재가치 할인의 효과가 중요하지 않으므로 장부금액과 동일합니다. 금융보증계약은 즉시 지급을 요구받을 수 있으므로 계약금액 총액이 6개월 미만 구분에 포함되어 있습니다.

(단위: 천원)

당기말

3개월
미만

3개월
~ 1년

1년
~ 2년

2년
~ 5년

5년

초과

합계

장부금액

매입채무및기타유동금융부채

12,611,681

12,611,681
12,611,681

기타금융부채

10,000

33,000
43,000
43,000

차입금

8,804
26,413
11,739

46,957
44,476

리스부채

400,274
1,109,215
1,354,319
1,626,078
834,646
5,324,532
4,604,924

합 계
13,020,759
1,135,628
1,376,059
1,626,078
867,646
18,026,170
17,304,081

(단위: 천원)

전기말

3개월
미만

3개월
~ 1년

1년
~ 2년

2년
~ 5년

5년

초과

합계

장부금액

매입채무

5,564,606
-
-
-
-
5,564,606
5,564,606

기타금융부채
4,113,540
-
5,000
-
-
4,118,540
4,118,540

차입금

619,568
2,108,928
35,217
11,739
-
2,775,452
2,674,952

우선주부채
-
100,000
100,000
300,000
5,499,995
5,999,995
2,568,711

금융리스부채

1,320,000
-
-
-
-
1,320,000
-

합 계
11,617,714
2,208,928
140,217
311,739
5,499,995
19,778,593
14,926,809

4.2 자본위험 관리

연결회사의 자본 관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본 비용을 절감하기 위해 최적의 자본 구조를 유지하는 것입니다.

연결회사는 부채비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

부채총계

22,442,984
26,894,851

자본총계

69,414,663
10,672,238

부채비율
32%
252%

당기의 부채비율은 주로 기업공개로 인한 신주 발행에 따라 감소했습니다.

5. 금융상품 공정가치

5.1 금융상품 종류별 공정가치

금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

장부금액

공정가치

장부금액

공정가치

금융자산

현금 및 현금성자산

31,712,023
-
8,736,797
-

단기금융상품

13,041,673
-
2,520,000
-

당기손익-공정가치 측정 금융자산

1,061,886
1,061,886
733,652
733,652

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

2,300,000
2,300,000
-
-

매출채권

9,524,721
-
7,712,429
-

기타금융자산

2,173,258
-
2,059,062
-

소 계

59,813,561
3,361,886
21,761,939
733,652

금융부채

매입채무

7,678,559
-
5,564,605
-

차입금

44,476
-
2,674,952
-

우선주부채
-
-
2,568,711
-

파생상품부채
-
-
8,091,632
8,091,632

리스부채
4,604,923
-
-
-

기타금융부채

5,450,411
-
4,677,270
-

소 계

17,778,369
-
23,577,170
8,091,632

5.2 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

-
측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의(조정하지 않은) 공시가격 (수준 1)

-
수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수 (수준 2)

-
자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수 (수준 3)

공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

당기말

수준 1

수준 2

수준 3

합계

반복적인 공정가치 측정치

당기손익-공정가치 측정 금융자산

-
1,061,886
-
1,061,886

기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품

-
-
2,300,000
2,300,000

(단위: 천원)

전기말

수준 1

수준 2

수준 3

합계

반복적인 공정가치 측정치

당기손익-공정가치 측정 금융자산

-
733,652
-
733,652

파생상품부채

-
-
8,091,632
8,091,632

5.3 반복적인 공정가치 측정치의 서열체계 수준 간 이동

연결회사는 공정가치 서열체계의 수준 간 이동을
이동을 발생시킨 사건이나 상황의 변동이 일어난 날짜
에 인식합니다.

각 공정가치 서열체계의 수준 간 이동 내역은 다음과 같습니다.

(1) 반복적인 측정치의 수준 1과 수준 2간의 이동 내역

당기 중 수준 1과 수준 2간의 대체는 없습니다.

(2) 반복적인 측정치의 수준 3의 변동 내역

(단위: 천원)

구 분
당기
전기

금융자산

금융부채

금융부채

기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품

파생상품

파생상품

기초

-
8,091,632
6,079,661

총손익

당기손익인식액(*2)

-
(57,057)
2,011,971

매입금액

2,300,000
-
-

결제금액(*2)

-
(8,034,575)
-

기말

2,300,000
-
8,091,632

(*1)
파생상품평가손(익)

(*2)
주 계약인 상환전환우선주는 2019년 4월 24일 투자자의 전환청구에 따라 우선주 1주당 보통주 1주로 전환되었으며 관련 금융부채를 자본으로 재분류하는 재분류일 현재 금융부채의 장부금액과 발행주식의 액면금액과의 차이는 주식발행초과금으로 인식하였습니다(주서 18 참조).

5.4 가치평가기법 및 투입변수

연결회사는 공정가치 서열체계에서 수준 2와 수준 3으로 분류되는 반복적인 공정가치측정치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다.

(단위: 천원)

당기말

공정가치

수준

가치평가기법

투입변수

수준3 
투입변수

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

보험계약

1,061,886

2

현재가치기법

신용위험이 반영된 할인율

NA

(단위: 천원)

전기말

공정가치

수준

가치평가기법

투입변수

수준3 
투입변수

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

보험계약

733,652

2

현재가치기법

신용위험이 반영된 할인율

NA

파생상품

전환권 및 조기상환권

8,091,632

3

옵션모델

연환산 신용변동성

24.07%

기초자산 주식가격
32,730원

5.5 수준3으로 분류된 공정가치 측정치의 가치평가과정

회사의 재무부서는 재무보고 목적의 공정가치 측정을 하고 있으며 이러한 공정가치
측정치는 수준 3으로 분류되는 공정가치 측정치를 포함하고 있습니다. 
재무부서는 회사의 재무담당이사와 감사에 직접 보고하며 매 분기 보고일정에 
맞추어 공정가치 평가과정 및 그 결과에 대해 재무담당이사 및 감사와 협의합니다. 

6. 범주별 금융상품

6.1 금융상품 범주별 장부금액

(단위: 천원)

재무상태표 상 자산

당기말

전기말

당기손익-공정가치 측정 금융자산
1,061,886
733,652

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산
2,300,000
0

상각후원가 측정 금융자산

매출채권
9,524,721
7,712,429

기타 상각후원가 측정 금융자산
13,041,673
2,520,000

기타금융자산
2,173,258
2,059,062

현금및현금성자산
31,712,023
8,736,797

합 계
59,813,561
21,761,939

(단위: 천원)

재무상태표 상 부채

당기말

전기말

상각후원가 측정 금융부채

매입채무

7,678,559
5,564,605

기타 금융부채

5,450,411
4,677,270

차입금(유동)

32,924
2,630,476

차입금(비유동)

11,552
44,476

파생상품

0
8,091,632

합 계

13,173,446
21,008,459

6.2 금융상품 범주별 순손익

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

당기손익-공정가치 측정 금융자산

7,459
(66,231)

상각후원가 금융자산

이자수익

276,364

143,817

환손익

18,089

14,234

손상차손

(84,340)

(7,272)

파생상품

57,057
(2,011,971)

상각후원가 금융부채

이자비용

(123,021)
(378,352)

환손익

(28,497)
(13,111)

합 계

123,111
(2,318,886)

7. 현금및현금성자산

 
연결회사의 당기말 및 전기말 현재 현금및현금성자산의 구성 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

은행예금 및 보유현금

31,712,023
8,736,797

합계
31,712,023
8,736,797

(*)
단기은행예치금은 보통예금 및 취득일 현재 만기가 3개월 이내에 도래하는 정기예금을 포함하고 있습니다.

8. 당기손익-공정가치 측정 금융자산

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말*

비유동항목

보험계약

1,061,886
733,652

9. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

비유동항목

비상장주식

㈜나자인

2,300,000
-

10. 매출채권 및 기타 상각후원
가 측정 금융
자산

(1) 매출채권 및 손실충당금

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

고객과의 계약에서 생긴 매출채권

9,631,808
7,754,896

손실충당금

(107,087)
(42,467)

매출채권(순액)

9,524,721
7,712,429

매출채권은 정상적인 영업 과정에서 판매된 재화나 용역에 대하여 고객이 지불해야 할 금액입니다. 일반적으로 30일 이내에 정산해야 하므로 모두 유동자산으로 분류됩니다. 최초 인식시점에 매출채권이 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 경우에는 거래가격을 공정가치로 측정합니다. 연결회사는 계약상 현금 흐름을 회수하는 목적으로 매출채권을 보유하고 있으므로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정하고 있습니다.

연결회사가 보유하고 있는 담보는 없습니다.

(2) 기타 상각후원가 측정 금융자산

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

유동

비유동

합계

유동

비유동

합계

임직원대여금
-

-
1,232

1,232

기타 미수금
57,706
2,115,552
2,173,258
90,510
1,967,319
2,057,829

총 장부금액
57,706
2,115,552
2,173,258
91,743
1,967,319
2,059,062

차감: 손실충당금

상각후원가
57,706
2,115,552
2,173,258
91,743
1,967,319
2,059,062

(3) 손상

매출채권, 기타 상각후원가 측정 금융자산의 손상 및 연결회사의 신용위험 관련 사항
은
주석 4.1.2
를 참고하시기
바랍니다.

11. 기타유동자산

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

선급금

124,611
61,831

선급비용

8,433
-

회수할 재화에 대한 권리
18,252
12,457

합 계
151,296
74,288

12. 재고자산

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

상품
3,624,266
2,419,555

제품
12,318,413
8,103,685

부재료
7,456
7,362

미착품
942,482
1,722,702

평가손실충당금
(714,527)
(537,360)

합 계

16,178,090
11,715,944

비용으로 인식되어 '매출원가'에 포함된 재고자산의 원가는 26,350백만
원(전기: 17,233백만원)입니다.

13. 유형자산

 
(1) 유형자산의 내역

(단위: 천원)

구분

당기말

전기말

원가

상각누계액

장부금액

원가

상각누계액

장부금액

비품

267,734
(178,913)
88,821
239,263
(146,762)
92,501

시설장치

6,203,729
(3,322,944)
2,880,785
5,218,478
(2,379,697)
2,838,781

차량운반구

201,213
(70,424)
130,789
282,554
(32,893)
249,661

합계

6,672,676
(4,846,891)
3,100,395
5,740,295
(2,559,352)
3,180,943

(2) 유형자산의 변동

(단위: 천원)

당기
비품
시설장치
차량운반구

합계

기초 순장부금액

92,501
2,838,781
249,661
3,180,943

사업결합으로 인한 증가

14,373
16,792
-
31,165

취득(*)

28,471
1,085,814
-
1,114,285

대체
-
(40,135)
-
(40,135)

처분

(14,373)
(62,387)
(65,073)
(141,833)

감가상각비

(32,151)
(958,080)
(53,799)
(1,044,030)

기말 순장부금액

88,821
2,880,785
130,789
3,100,395

(단위: 천원)

전기
비품
시설장치
차량운반구

합계

전기초 순장부금액

68,600
1,570,582
-
1,639,182

사업결합으로 인한 증가
703
489,089
-
489,792

취득(*)

50,931
1,537,715
282,554
1,871,200

처분

-
-
(43,478)
(43,478)

감가상각비

(27,732)
(758,605)
(35,182)
(821,519)

기타증감
-
-
45,766
45,766

전기말 순장부금액

92,501
2,838,781
249,661
3,180,943

(*) 연결회사는 임차자산과 관련하여 계약에 의하여 임대차계약 종료시 소요될 것으로 추정되는 복구원가를 취득원가로 계상하고 이행하여야 하는 복구의무를 충당부채로 인식하고 있습니다. 시설장치로 계상한 금액은
-40
백만원(전기: 110백만원)입니다.

감가상각비는 전액 판매비와관리비에 포함돼 있습니다.

14. 리스

연결회사가 리스이용자인 경우의 리스에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(1) 연결재무상태표에 인식된 금액

리스와 관련해 연결재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

당기초

사용권자산

부동산

5,493,089
4,924,043

차량운반구

330,127
112,188

합 계

5,823,217
5,036,231

(단위: 천원)

구 분

당기말

당기초

리스부채

유동

1,271,590
1,197,081

비유동

3,333,333
3,839,150

합 계

4,604,923
5,036,231

(2) 연결포괄손익계산서에 인식된 금액

리스와 관련해서 연결포괄손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

사용권자산의 감가상각비

부동산

1,300,173

-

차량운반구

61,321

-

합 계

1,361,494

-

리스부채에 대한 이자비용(금융원가에 포함)

282,800
153,756

단기리스료(매출원가 및 판매비와관리비에 포함)

32,482
31,346

단기리스가 아닌 소액자산 리스료(관리비에 포함)

27,617
46,396

리스부채 측정치에 포함되지 않은 변동리스료(관리비에 포함)

20,137,979
14,020,732

당기 중 리스의 총 현금유출은 21,711백만원입니다.

(3) 운용리스 이용 내역 - 전기

연결회사는 전기에 사무실, 창고, 소매매장, 자동차 등을 만기 3년~6년의 취소 불가능한 운용리스로 이용하고 있으며, 이러한 리스계약의 조건은 다양한 만기, 리스료 인상 조건, 갱신권 등을 포함하고 있습니다. 리스계약이 갱신되는 경우에는 리스의 조건은 재협의됩니다.

2019년 1월 1일부터 연결회사는 단기리스와 소액 기초자산 리스를 제외한 이러한 리스에 대하여 사용권자산을 인식하였습니다(
주석
39참조).

전기말 현재 취소불능 운용리스에 대해 지급이 약정된 최소리스료는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

전기말

1년 이내

1,105,630

1년 초과 ~ 5년 이내

727,374

합 계

1,833,004

15. 무형자산

(1) 무형자산의 내역

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

원가

상각누계액(*)

장부금액

원가

상각누계액(*)

장부금액

영업권

139,500
-
139,500
139,500
-
139,500

소프트웨어
264,461
(255,004)
9,457
254,461
(253,413)
1,048

회원권

888,978
(26,000)
862,978
459,955
(26,000)
433,955

합 계

1,292,939
(281,004)
1,011,935
853,916
(279,413)
574,503

(*) 손상차손누계액을 합산한 금액입니다.

(2) 무형자산의 변동 내역

(단위: 천원)

당기

영업권

소프트웨어

회원권

합 계

기초

139,500
1,048
433,955
574,503

개별취득
-
10,000
453,523
463,523

처분
-
-
(24,500)
(24,500)

상각비

-
(1,591)
-
(1,591)

당기말

139,500
9,457
862,978
1,011,935

(단위: 천원)

전기

영업권

소프트웨어

회원권

합 계

전기초

-
4,668
434,955
439,623

사업결합 취득
139,500
-
-
139,500

손상차손
-
-
(1,000)
(1,000)

상각비

-
(3,620)
-
(3,620)

전기말

139,500
1,048
433,955
574,503

(3) 무형자산상각비는 전액 연결포괄손익계산서상 판매비와관리비에 포함됐습니다.

16. 관계기업에 대한 지분

(1) 당기말 현재 관계기업의 현황은 다음과 같습니다.

기업명

소유지분율

주된

사업장

사용
재무제표일

관계기업 활동의 성격 등

당기말

전기말

IBK투자증권채무조정금전채권
전문투자형사모투자신탁제5호

98.5%

-

한국

12월31일

(*)

(*)
IBK투자증권채무조정금전채권전문투자형사모투자신탁제5호는 투자신탁으로 신탁약정에 따라 투자 및 운용을 신탁업자에게 지시하고 투자신탁 투자자에게 운용수익을 배분하는 구조입니다. 연결회사는 투자신탁에 대한 투자자로서 지분율에 비례하여 지분투자 평가손익과 배당수익을 인식하고 있으며, 해당 투자신탁의 가치 하락 시 원금 손실의 위험이 있습니다.

(2) 당기의 관계기업에 대한 지분법 평가 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

기업명

당기초

취득

지분법손익

당기말

IBK투자증권채무조정금전채권
전문투자형사모투자신탁제5호

-

6,603,774
33,877
6,637,651

(3) 관계기업의 요약재무정보는 아래와 같습니다.

(단위: 천원)

당기말

IBK투자증권채무조정금전채권
전문투자형사모투자신탁제5호

자산

- 현금및현금성자산

14,643

- 기타자산

26,607

- 금전채권수익권

6,700,000

자산 합계

6,741,250

부채

- 미지급보수

(2,738)

순자산

6,738,512

(단위: 천원)

당기

IBK투자증권채무조정금전채권
전문투자형사모투자신탁제5호

수익권이익

38,162

이자수익

9

보수

(2,738)

순이익금

35,433

(5) 당기의 관계기업의 재무정보금액을 관계기업에 대한 지분의 장부금액으로 조정한 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

기업명

당기말 
순자산(a)

연결회사 
지분율(b)

순자산 
지분금액(a×b)

취득원가
지분법 평가
이익
장부
금액

IBK투자증권채무조정
금전채권 전문투자형
사모투자신탁제5호
6,738,512
98.5%
6,637,651
6,603,774
33,877
6,637,651

17. 매입채무 및 기타금융부채

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

매입채무
7,678,559
5,564,605

미지급금
4,933,122
4,113,540

환불부채
71,592
43,045

미지급비용
402,697
515,685

예수보증금
43,000
5,000

합계
13,128,969
10,241,875

(*)
매입채무에 제공된 담보는 없으며 일반적으로 30일 이내에 지급됩니다. 매입채무 및 미지급금, 미지급비용은 거래기간이 단기임에 따라 장부금액과 공정가치가 동일한 것으로 간주됩니다.

고객이 특정 기간 내에 제품을 반품할 수 있는 권리를 가지는 경우 연결회사는 받을 권리를 가질 것으로 예상되지 않는 받은 대가 금액에 대하여 환불부채를 인식합니다(당기말: 71백만원, 전기말: 43백만원). 연결회사는 또한 반품된 제품에 대한 권리를 해당 재화의 이전 장부금액에 근거하여 측정하고 인식합니다(당기말: 18백만원, 전기말: 12백만원). 고객은 통상 판매 가능한 상태로 제품을 반품하므로 제품을 회수하는 원가는 중요하지 않습니다.

18. 차입금

(1) 차입금 장부금액의 내역

(단위: 천원)

구 분

차입처

최장만기일

연이자율(%)
 당기말

당기말

전기말

단기
차입금

정책자금

신한은행

-
-
-
500,000

일반대출

신한은행

-
-
-
600,000

정책자금
우리은행
-
-
-
500,000

정책자금
IBK기업은행
-
-
-
500,000

장기
차입금

정책자금

IBK기업은행

-
-
-
500,000

차량할부

IBK캐피탈

2021.04.15

44,476
74,952

상환우선주

-
-
-

2,568,711

소 계

44,476
5,243,663

(2) 상환우선주

지배기업은 2017년 2월 20일 333,333주의 누적상환우선주를 발행하였습니다. 누적상환우선주는 주금 납입일로부터 3년이 경과하는 날부터 상환일까지의 기간 동안 연복리 7%를 적용하여 산출한 금액으로 의무상환하는 조건입니다. 매년 2%의 배당금을 지급하였으며, 해당 금액은 연결포괄손익계산서상 금융원가로 표시하였습니다. 해당 누적상환우선주는 2019년 4월 24일 투자자의 전환청구에 따라 우선주 1주당 보통주 1주로 전환됐습니다

19. 퇴직급여

19.1 확정기여제도

연결회사는 확정기여제도를 운영하고 있습니다. 당기 중 확정기여제도와 관련해 비용으로 인식한 금액은 620백만원(전기: 367백만원)입니다.

19.2 기타장단기종업원급여부채

단기종업원급여부채는 연차유급휴가제도에 따라 당기 제공받은 근무용역에 대해 인식한 금액과 장기근속종업원에게 근속기간에 따라 지급하는 장기유급휴가 중 보고기간말 후 12개월이 되기 전에 결제될 것으로 예상되는 금액이 포함되어 있습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

단기종업원급여부채

228,861
171,225

장기종업원급여부채

162,485
127,615

20. 법인세비용 및 이연법인세

(1) 법인세비용 내역

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

당기법인세

당기손익에 대한 당기법인세

3,256,006
1,639,747

전기법인세의 조정사항

-

총당기법인세

3,256,006
1,639,747

이연법인세

일시적차이의 증감

(372,268)
(246,546)

법인세비용

2,883,738
1,393,201

(2) 연결회사의 법인세비용차감전순이익에 대한 법인세비용과 연결회사 내 기업들의이익에 대해 적용되는 한계세율을 사용하여 이론적으로 계산한 금액과의 차이는다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

법인세비용 차감전 순이익
16,011,594
4,923,765

적용세율에 따른 세부담액
3,500,551
1,083,228

조정사항

비과세수익
(12,552)
(527,069)

비공제비용
23,390
364,357

과거기간 법인세 추납액

5,140

세액공제
(391,039)
(347,486)

실현가능성이 없는 이연법인세의 변동
48,468
629,108

기타
(285,079)
185,923

소계
(616,813)
309,973

법인세비용
2,883,736
1,393,201

회사의 유효법인세율은 18.0%(전기: 28.3%)입니다.

(3) 이연법인세자산과 부채의 회수 및 결제 시기는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

이연법인세자산

12개월 후에 회수될 이연법인세자산

958,024
73,560

12개월 이내에 회수될 이연법인세자산

236,614
208,650

소 계
1,194,638
282,210

이연법인세부채

12개월 후에 결제될 이연법인세부채

(680,169)
-

12개월 이내에 결제될 이연법인세부채

(27,931)
(22,740)

소 계
(708,100)
(22,740)

이연법인세자산(부채) 순액

486,538
259,470

(4) 당기와 전기 중 동일 과세당국과 관련된 금액을 상계하기 이전의 이연법인세자산(부채) 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기초

손익계산서

당기말

감가상각비

(19,049)
19,049
-

당기손익-공정가치 측정 금융상품

(3,008)
(3,232)
(6,240)

사용권자산

-
(680,169)
(680,169)

기타

(683)
(21,008)
(21,691)

이연법인세부채

(22,740)
(685,360)
(708,100)

감가상각비

30,682
11,815
42,497

당기손익-공정가치 측정 금융상품
17,581
1,590
19,171

재고자산
118,219
17,637
135,856

계약부채
24,069
(6,071)
17,998

리스부채
-
698,775
698,775

장기종업원급여부채
6,685
25,624
32,309

대손충당금

-
5,026
5,026

충당부채

28,025
8,804
36,829

손상차손

220
144,021
144,241

기타

56,729
5,207
61,936

이연법인세자산

282,210
912,428
1,194,638

순액
259,470
227,068
486,538

(단위: 천원)

구 분

전기초

손익계산서

전기말

감가상각비

(127,194)
108,145
(19,049)

당기손익-공정가치 측정 금융상품

-
(3,008)
(3,008)

기타

(102)
(581)
(683)

이연법인세부채

(127,296)
104,556
(22,740)

감가상각비
2,166
28,516
30,682

당기손익-공정가치 측정 금융상품
1,804
15,777
17,581

재고자산
97,996
20,223
118,219

계약부채
15,276
8,793
24,069

장기종업원급여부채
-
6,685
6,685

충당부채
4,523
23,502
28,025

손상차손
5,500
(5,280)
220

기타
12,955
43,774
56,729

이연법인세자산

140,220
141,990
282,210

순액

12,924
246,546
259,470

(5) 보고기간말 현재 이연법인세자산(부채)로 인식하지 않은 차감(가산)할 일시적 차이의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분

당기말

전기말

사유

영업권
559,951
780,260
합병에 따른 영업권으로 실현가능성 없음

21. 충당부채

충당부채의 내역 및 그 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

당기

판매보증(*)

복구

합 계

기초

20,603
198,998
219,601

손익계산서 증(감):

추가 충당금전입

8,784
(35,371)
(26,587)

미사용금액 환입

할인액 상각

기말

29,387
163,627
193,014

유동항목

비유동항목

29,387
163,627
193,014

(단위: 천원)

전기

판매보증(*)

복구

합 계

기초

15,984
76,234
92,218

손익계산서 증(감):

추가 충당금전입

4,619
122,764
127,383

미사용금액 환입

할인액 상각

기말

20,603
198,998
219,601

유동항목

비유동항목

20,603
198,998
219,601

(*) 연결회사는 일반적으로 판매한 재화에 대해 12개월의 품질에 대한 보증의무를 부담하고 있습니다. 연결회사는 매 보고기간 종료일 현재 품질보증수선과 관련하여 장래에 지출될 것으로 예상되는 금액을 과거 경험율 및 최근의 경향을 기초로 추정하여 판매보증충당부채로 인식하고 있습니다.

22.
자본금과 주식발행초과금

지배기업이 발행할 주식의 총수는 100,000,000주이고, 발행한 주식수는 보통주식 3,294,600주(전기말: 2,333,333주)이며 1주당 액면금액은 500원입니다.

지배기업이 발행한 주식은 전액 납입 완료됐습니다.

(단위: 천원)

구 분

주식수
 (단위: 주)

보통주

주식발행
초과금

합 계

전기초

종업원주식선택권:
 주식선택권의 행사로 인한 발행

전기말

2,000,000
1,000,000
-
1,000,000

종업원 주식보상 제도:
 우리사주조합원 신주 교부

116,667
58,334
3,760,177
3,818,511

상환전환우선주의 보통주 전환
333,333
166,666
10,507,906
10,674,572

보통주의 발행
844,600
422,300
31,199,186
31,621,486

당기말

3,294,600
1,647,300
45,467,269
47,114,569

23. 주식기준보상

(1) 연결회사는 이사회 결의에 의거해서 우리사주조합원에게 신주를 부여했으며, 그 주요 내용은 다음과 같습니다.

ㆍ
발행한 주식의 종류: 기명식 보통주식

ㆍ
부여방법: 보통주 신주발행

ㆍ
1주의 발행가액: 17,500원

ㆍ
주금 납입기일: 2019.03.21

(2) 종업원에게 부여한 주식기준보상은 부여일에 지분상품의 공정가치로 측정되며, 공정가치와 주금 납입금액과의 차이는 판매비와관리비로 인식됩니다. 당기 중 비용으로 인식한 주식기준보상은 1,777백만원입니다. 

24. 기타자본항목

(1) 기타자본항목의 구성내역

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

기타 자본항목
-82,728
547,272

합 계

-82,728
547,272

25
. 이익잉여금

(1) 이익잉여금의 구성내역

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

법정적립금(*)

360,400
290,400

미처분이익잉여금

22,019,661
8,748,530

합 계

22,380,061
9,038,930

(*)

지배기업은 상법의 규정에 따라, 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 현금에 의한 이익배당금의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는 결손보전이 가능하며, 자본준비금과 이익준비금의 총액이 자본금의 1.5배를 초과하는 경우

주주총회의 결의에 따라
그 초과한 금액 범위에서 자본준비금과 이익준비금을 감액할 수 있습니다.

26. 고객과의 계약에서 생기는 수익 및 관련 계약부채

26.1 고객과의 계약에서 생기는 수익

(1) 연결
회사는
수익과 관련해 손익계산서에 다음 금액을 인식하였습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

고객과의 계약에서 생기는 수익

109,494,821
68,629,893

기타 원천으로부터의 수익: 임차 및 전대 임차료 수익

총 수익

109,494,821
68,629,893

(2) 고객과의 계약에서 생기는 수익의 구분

연결

회사는
다음의 주요 브랜드라인에서 재화를 한 시점에 이전함으로써 수익을 창출합니다.

(단위: 천원)

당기
캉골
헬렌카민스키
기타
합계

국내
수출
국내
수출
부문

부문 수익

부문간 수익
86,384,727
482,254
22,263,375
5,316
359,149
109,494,821

외부고객으로부터 수익

수익인식 시점
86,384,727
482,254
22,263,375
5,316
359,149
109,494,821

한 시점에 인식

(단위: 천원)

전기
캉골
헬렌카민스키
기타
합계

국내
수출
국내
수출
부문

부문 수익

부문간 수익
61,812,471
315,998
6,060,789
0
440,635
68,629,893

외부고객으로부터 수익

수익인식 시점
61,812,471
315,998
6,060,789
0
440,635
68,629,893

한 시점에 인식

연결회사는 국내에 소재하고 있으며, 외부고객으로부터의 수익금액은 국내 수익과 수출로 구분하여 기재하였습니다.

26.2 고객과의 계약과 관련된 부채 

(1) 연결회사가 인식하고 있는 계약부채는 아래와 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

계약부채 - 고객충성제도

85,678
112,998

27. 판매비와관리비

(단위: 천원)

과 목

당기

전기

급여
5,547,166
4,653,551

퇴직급여
527,842
310,603

복리후생비
614,516
517,622

여비교통비
313,959
263,256

접대비
93,717
65,487

세금과공과금
180,990
160,270

감가상각비
2,405,525
821,519

지급임차료
238,507
665,536

수선비
27,422
63,263

보험료
91,933
78,697

차량유지비
49,579
53,234

운반비
477,218
349,486

도서인쇄비
34,079
38,304

회의비
42,156
42,924

포장비
659,163
483,447

소모품비
26,816
42,989

지급수수료
1,580,726
1,081,083

판매위탁수수료
9,134,512
7,053,548

광고선전비
1,493,002
1,260,109

판매촉진비
272,822
294,420

견본비
4,274
38,901

물류용역비
1,516,401
1,302,796

매장유지관리비
582,694
546,602

아울렛임차관리비
380,387
311,011

판매수수료
35,332,655
21,732,661

기타
3,323,953
77,002

합계
64,952,013
42,308,321

28. 비용의 성격별 분류

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

재고자산 변동
(5,249,728)
(4,592,795)

원재료 및 상품 매입액

31,599,702
21,825,743

급여
6,713,817
5,469,819

퇴직급여
620,075
367,379

복리후생비
703,338
562,047

감가상각비,무형자산상각비

2,407,116
825,139

지급임차료
322,359
761,834

운반비

500,702
356,232

판매위탁수수료
10,284,779
7,421,610

광고선전비

1,493,002
1,260,108

판매수수료
35,332,655
21,364,598

주식보상비
2,528,792
-

기타 비용

5,877,615
5,237,073

매출원가 및 판매비와관리비 합계

93,134,224
60,858,787

29. 기타수익과 기타비용

29.1 기타수익

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

외화환산이익(기타)
9,649
5,162

무형자산처분이익
500

잡이익
175,963
19,902

외환차익
8,495
9,072

외화환산이익(금융)
20
0

리스부채상환이익
1,248

당기손익인식금융자산평가이익
14,696
13,671

합계
210,572
47,806

29.2 기타비용

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

기부금
393,608
289,583

외화환산손실(기타)
76
0

재고자산감모손실
0
0

기타의대손상각비
19,720

유형자산처분손실
55,214
7,114

무형자산손상차손
0
1,000

잡손실
40,401
3,913

외환차손
28,492
10,263

외화환산손실(금융)
5
2,847

당기손익인식금융자산평가손실
7,237
79,902

합 계

544,752
394,623

30. 금융수익과 금융원가

30.1 금융수익

(단위: 천원)

금융수익

당기

전기

이자수익
276,364
143,817

파생상품평가이익
57,057
-

금융수익 합계

333,421
143,817

30.2 금융원가

(단위: 천원)

금융원가

당기

전기

리스부채와 당기손익-공정가치로 측정하지 않는 금융부채의 (유효이자율법으로 계산한) 이자비용 및 금융원가

405,822
365,579

충당부채: 할인액 상각

2,037
12,773

파생상품평가손실

2,011,971

금융원가 합계
407,859
2,390,323

31. 주당순이익

기본주당이익은 연결회사의 보통주당기순이익을 당기의 가중평균 유통보통주식수로 나누어 산정했습니다.

(1) 보통주당기순이익

구 분

당기

전기

지배주주 보통주당기순이익

13,127백만원
3,661 백만원

가중평균 유통보통주식수

2,423 천주
2,000 천주

기본주당순이익

5,418원

1,831 원

(2) 희석주당순이익

희석주당이익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다. 전기말 현재 연결회사가 보유하고 있는 희석성 잠재적보통주로는 상환전환우선주가 있습니다. 상환전환우선주는 보통주로 전환된 것으로 보며 당기순이익에 상환전환우선주에 대한 이자비용에서 법인세 효과를 차감한 가액을 보통주당기순이익에 가산했습니다.

구 분

당기

전기

지배주주 보통주당기순이익

13,127백만원
3,661 백만원

상환전환우선주에 대한 이자비용(법인세 효과 차감 후)
11 백만원
213 백만원

희석주당이익 산정을 위한 순이익
13,138백만원
3,874 백만원

발행된 가중평균 유통보통주식수

2,527 천주

2,333 천주

조정내역

상환전환우선주의 전환 가정

희석주당이익 산정을 위한 가중평균 유통보통주식수

희석주당순이익

5,199 원
1,660 원

32. 배당금

당기 및 전기에 지급된 배당금은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

보통주

2019년 12월 31일로 종료되는 회계연도에 지급된 배당금

600,000
600,000

우선주

- 주식 액면가액의 60%

100,000
100,000

총배당

700,000
700,000

당 회계연도에 대한 주당배당금 및 총배당금은 각각 400원(전기: 300원)과 1,318백만원(전기: 700백만원)이며 2020년 3월 26일로 예정된 정기주주총회에 의안으로 상정될 예정입니다. 당기의 재무제표는 이러한 미지급배당금을 반영하고 있지 않습니다.

33. 영업으로부터 창출된 현금

(1) 영업으로부터 창출된 현금

(단위: 천원)

구 분
당기
전기말

법인세비용차감전 순이익
16,011,594
4,923,765

조정:

유형자산감가상각비
1,044,031
821,519

사용권자산감가상각비
1,361,494

무형자산상각비
1,592
3,620

유형자산처분손실(이익)
55,214
7,114

비현금 종업원급여 - 주식기준보상과 퇴직급여
1,776,838

파생금융상품의 공정가치평가차손(익)
(57,057)

당기손익-공정가치측정금융자산 평가손익
(7,459)
2,078,203

종속기업 투자자산 손상차손
-

대손상각비
84,340
7,272

단기금융상품평가손실
-

리스부채상환이익
(1,248)

무형자산처분이익
(500)

제품보증비
7,654

무형자산손상차손
-
1,000

순금융원가
131,495
234,535

영업활동에서 발생한 외환환산손실(이익)
(9,589)
(2,315)

지분법손익
(33,877)
254,016

운전자본의 변동

재고자산 증가
(4,462,146)
(4,698,410)

매출채권 감소(증가)
(1,877,486)
(1,048,469)

그 밖의 영업자산 감소(증가)
(24,692)
22,477

계약부채의 증가(감소)
(27,320)
50,207

매입채무 증가(감소)
2,162,101
4,250,402

그 밖의 영업부채 증가(감소)
1,002,766
1,020,779

영업으로부터 창출된 현금
17,137,743
7,925,714

(2) 현금의 유입ㆍ유출이 없는 거래 중 중요한 사항

(단위: 천원
)

구 분
당기
전기

회계정책의 변경으로 인한 사용권자산의 증가
5,036,231
-

회계정책의 변경으로 인한 리스부채의 증가
5,036,231
-

상환전환우선주의 보통주 전환
10,774,572
-

리스부채의 유동성 대체
1,306,368
-

(3) 재무활동에서 생기는 부채의 조정내용

재무활동에서 생기는 부채의 조정내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

재무활동으로 인한 부채

합계

유동성

리스부채

비유동성

리스부채

단기차입금

장기차입금

우선주부채

전기초

2,600,000
500,000
2,395,770
5,495,770

현금흐름

(500,000)
74,952

(425,048)

기타 비금융변동(*)

172,941
172,941

전기말 순부채

2,100,000
574,952
2,568,711
5,243,663

기업회계기준서 제1
116호 재작성 영향(
주석 36
)

1,197,081
3,839,150

5,036,231

당기초

1,197,081
3,839,150
2,100,000
574,952
2,568,711
10,279,894

취득 - 리스
-
833,063

833,063

현금흐름

(1,513,578)
-
(2,100,000)
(530,476)

(4,144,054)

기타 비금융변동(*)

1,588,088
(1,338,879)

(2,568,711)
(2,319,502)

당기말 순부채

1,271,590
3,333,333

44,476

4,649,400

(*)
기타 비금융변동에는 비현금변동과 지급 시점에 현금흐름표에서 영업활동으로 표시된 이자 지급액이 포함되어 있습니다.

34. 우발상황

(1) 연결회사는 당기 중 퇴사한 임원의 형사사건과 관련하여 진행 중인 소송사건에 연대책임자로 계류돼 있습니다. 연결회사는 상기 소송의 결과에 대한 합리적인 예측이 불가능하고 자원의 유출금액 및 시기가 불확실하며, 연결회사의 연결재무제표에 미치는 영향은 중요하지 않을 것으로 추정하고 있습니다.

35. 약정사항

(1) 당기말 현재 연결회사가 금융기관과 체결하고 있는 약정사항의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
금융기관
약정한도
실행금액

차량할부
KB캐피탈
44,476
44,476

신용장발행
KEB하나은행
USD 300,000
EUR 90,320

(3) 당기말 현재 연결회사가 타인으로부터 제공받은 담보 및 보증의 내역은 다음과같습니다.

(단위: 천원)

제공처
종류
금액

서울보증보험
이행보증
160,000

36. 특수관계자 등

(1) 지배ㆍ종속기업 등 현황

당기말과 전기말 현재 연결회사에 유의적인 영향력을 행사하는 개인은 이주영 개인(지분율 32.24%)입니다.

1) 종속기업 현황

회사명

지분율(%)

비고

당기말

전기말

㈜에스제이키즈
100

100

㈜에스제이유앤아이
66

66

2) 당사와 매출 등 거래 또는 채권ㆍ채무 잔액이 있는 기타 특수관계자

구분

당기말

전기말

비고

기타 특수관계자

㈜데뷰월드와이드
㈜데뷰월드와이드
(주1)

(주1)
연결회사에 유의적인 영향력을 행사하는 개인이 주요 경영에 참여하고 있는 회사입니다.

(2) 매출 및 매입 등 거래

① 당기

(단위: 천원)

특수관계 구분

회사명

이자수익

매입(주1)

기타

기타
IBKS채무조정금전채권5

46,226

합계

46,226

② 전기

(단위: 천원)

특수관계 구분

회사명

이자수익

매입(주2)

기타

종속기업(주1)

㈜에스제이글로벌아이앤씨
9,616
140,100
-

기타 특수관계자

㈜데뷰월드와이드
-
-
60,000

합계

(주1)
전기 중 연결회사는 ㈜에스제이글로벌아이앤씨에 대한 지배력을 획득하여 관계기업에서 종속기업으로 재분류 하였으며, 상기 거래는 지배력을 획득하기 전까지의 거래입니다.

(주2)
매입액에는 재화와 용역(경영서비스)의 구입이 포함됐으며, 이는 관계기업 및 주요 경영진이 지배하는 기업으로부터 정상적인 거래조건에 따라 구입하고 있습니다. 주요 경영진이 지배하는 기업은 사외 이사가 소유한 기업입니다. 해당 회사로부터 15%~30%(전기: 10%~24%) 마진을 원가에 가산한 금액으로 경영 서비스를 제공받고 있습니다.

(3) 지급보증 및 담보제공

당기말 현재 연결회사가 특수관계자로부터 제공받고 있는 지급보증의 내역은 다음과같습니다.

1) 제공받은 지급보증

(단위: 천/ USD)

구분
특수관계자
금액
종류
차입금액
담보권자

제공받은 보증
대표이사
USD 360
신용장 발행
-
KEB하나은행

(6) 주요 경영진에 대한 보상

주요 경영진은 이사(등기 및 비등기), 이사회의 구성원, 재무책임자 및 내부감사책임자를 포함하고 있습니다. 종업원 용역의 대가로서 주요 경영진에게 지급됐거나 지급될 보상금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

급여 및 기타 단기종업원 급여

2,184,413
1,795,521

퇴직급여

158,110
41,542

기타장기종업원급여

19,033
26,842

주식기준보상

393,802

합 계

2,755,358
1,863,905

37. 영업부문 정보

(1) 연결회사의 보고부문 구분에 대한 주요 내용은 다음과 같습니다.

경영진은 자원배분과 성과평가를 수행하는 임원회의에서 검토 및 보고한 정보에 기초하여 영업부문을 결정하고 있습니다.

임원회의는 브랜드별로 지역과 제품의 두 가지 측면에서 영업정보를 검토하고 있습니다.

연결회사는 영업부문의 성과를 영업손익에 근거해서 평가하고 있으며, 이는 부문간 내부거래를 제외하고는 손익계산서에 보고된 내용과 차이가 없습니다.

(2) 당기와 전기 중 부문별 손익은 다음과 같습니다.

가. 수익 및 부문별 손익

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

총부문

수익

부문간 수익

외부고객으로부터의 수익

총부문

수익

부문간 수익
 (*2)

외부고객으로부터의 수익

캉골
86,935,852
(68,871)
86,866,981
62,128,468

62,128,468

헬렌카민스키

22,268,691

22,268,691
6,060,789

6,060,789

기타 부문

359,149

359,149
440,635

440,635

합계

109,563,692
(68,871)
109,494,821
68,629,892

68,629,892

(*)
연결회사는 내부거래 제거액을 조정으로 표시하고 있습니다.

(3) 연결회사 전체 수준의 공시

가. 연결회사 수익의 상세내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

상품 판매

27,381,211
10,387,142

제품 판매
81,956,961
58,117,388

기타
156,649
125,363

합 계

109,494,821
68,629,893

38. 동일지배 하의 사업결합

연결회사는 2019년 10월 31일을 기준으로 ㈜에스제이유앤아이의 사업에 관한 일체의 권리를 양수했습니다. 동 사업결합은 지배기업의 대표이사인 이주영 개인 및 그 특수관계자들의 지배하에 있는 종속기업간 사업결합에 해당하므로 연결회사는 사업결합을 장부금액법으로 회계처리했습니다. 사업결합의 세부 내역은 다음과 같습니다.

(1) 사업결합에 대한 개요

연결회사는 ㈜에스제이유앤아이에게 현금 466백만원을 이전대가(자산양수도)로 지불했습니다. 연결회사는 사업결합을 통하여 시너지 효과를 창출하고 비용 절감을 통한 경영의 효율성을 달성할 수 있을 것으로 판단하고 있습니다.

(2) 사업결합에 대한 회계처리

사업결합으로 취득한 ㈜에스제이유앤아이의 자산은 연결회사의 연결재무제표상 계상된 사업결합 시점의 장부금액으로 인식됐습니다.

사업결합으로 인수된 ㈜에스제이유앤아이의 자산과 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
금액

이전대가

현금
556,147

취득한 자산의 계상액

유형자산
31,165

재고자산
419,878

기타금융자산
60,000

기타자산
45,104

인수한 순자산 장부금액
556,147

투자차액(기타의자본항목)
-

합 계
-

39. 회계정책의 변경

주석 2.2
에서 설명한
것처럼 연결회사는 기업회계기준서 제1116호를 2019년 1월 1일부터 소급하여 적용하였으나 기준서의 경과 규정에 따라 허용되는 방법으로 전기연결재무제표를 재작성하지 않았습니다. 따라서 새로운 리스 기준에 따른 재분류와 조정은 2019년 1월 1일의 개시 연결재무상태표에 인식되었습니다. 기업회계기준서 제1116호 '리스'의 채택에 따라 인식된 조정 내역은 다음과 같습니다.

연결회사는 기업회계기준서 제1116호의 적용으로 종전에 기업회계기준서 제1017호의 원칙에 따라 '운용리스'로 분류하였던 리스와 관련하여 리스부채를 인식하였습니다. 해당 리스부채는 2019년 1월 1일 현재 리스이용자의 증분차입이자율로 할인한 나머지 리스료의 현재가치로 측정되었습니다. 2019년 1월 1일 현재 리스부채의 측정에 사용된 리스이용자의 증분차입이자율은 4.4%~6.4%입니다.

(1) 실무적 간편법의 사용

연결회사는 기업회계기준서 제1116호를 최초 적용하면서 기준서에서 허용하는 다음의 실무적 간편법을 사용하였습니다.

-
리스가 손실부담계약인지에 대한 종전 평가에 의존한 사용권자산의 손상검토 - 최초 적용일 현재 손실부담계약은 없습니다.

-
최초 적용일 현재 12개월 이내에 리스기간이 종료되는 운용리스를 단기리스와 같은 방식으로 회계처리

-
연장선택권이 있는 계약의 리스기간 결정에 사후판단 사용

또한 연결회사는 최초 적용일 현재 계약이 리스에 해당하는지 또는 리스가 내재되었는지를 재평가하지 않았습니다. 대신 최초 적용일 이전에 체결된 계약에 대하여 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호 '약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정'을 적용하여 종전에 리스로 식별된 계약에 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다.

(2) 리스부채의 측정

(단위: 천원)

구 분
당기초

전기말 운용리스약정

2,606,364

최초 적용일 현재 리스이용자의 증분차입이자율을 사용한 할인액

2,499,822

(차감): 부채로 인식되지 않은 단기리스료

(30,760)

(차감): 부채로 인식되지 않은 소액자산리스료

(42,549)

가산: 연장선택권에 대한 회계처리 차이로 인한 조정

2,609,718

최초 적용일 현재 인식된 리스부채

5,036,231

인식된 리스부채의 유동분류

유동 리스부채

1,197,081

비유동 리스부채

3,839,150

합 계

5,036,231

(3) 사용권자산의 측정

부동산 리스계약에 대한 사용권자산은 기업회계기준서 제1116호를 계속해서 적용해온 것처럼 소급하여 측정하였습니다. 그 밖의 사용권자산은 리스부채와 동일한 금액에 전기말 현재 연결재무상태표에 인식된 리스와 관련하여 선급하거나 미지급한 리스료 금액을 조정하여 측정하였습니다. 최초 적용일 현재 사용권자산의 조정이 요구되는 손실부담리스는 없었습니다.

(4) 최초 적용일 현재 연결재무상태표에 인식된 조정

회계정책의 변경으로 최초 적용일 현재 연결재무상태표의 다음 항목이 조정되었습니다.

-
사용권자산: 5,036백만원 증가

-
리스부채: 5,036백만원 증가

(2) 별도재무제표

재 무 상 태 표

당기 2019년 12월 31일 현재

전기 2018년 12월 31일 현재

주식회사 에스제이 그룹
(단위: 원)

과 목
주석
당기말
전기말

자산

유동자산

69,601,466,407
30,170,756,755

현금및현금성자산

4,5,6,7

31,428,224,670
8,368,171,182

단기
금융상품

4,5,6,8

13,041,672,500
2,520,000,000

매출채권

4,5,6,10

7,976,782,932
7,113,755,519

기타금융자산

4,5,6,10

2,646,656,908
1,824,751,491

기타자산

11

104,199,940
67,577,785

재고자산

12

14,403,929,457
10,276,500,778

비유동자산

19,986,852,050
7,522,740,974

당기손익-공정가치
측정
금융자산

4,5,6,8

1,061,886,442
733,651,672

기타포괄손익-공정가치
측정
금융자산

4,5,6,9

2,300,000,000
-

기타금융자산

4,5,6,10

1,825,480,000
1,618,247,000

유형자산

13

2,596,930,938
2,676,868,598

사용권자산
14
3,091,675,995
-

무형자산

15

1,011,935,036
574,503,442

종속기업투자

16

1,000,000,000
1,660,000,000

관계기업투자

16

6,603,773,585
-

이연법인세자산

20

495,170,054
259,470,262

자산 총계

89,588,318,457
37,693,497,729

부채

유동부채

16,858,366,004
14,449,924,389

매입채무

4,5,6,17

7,213,411,376
5,296,480,767

계약부채

25

81,809,169
109,404,685

기타금융부채

4,5,6,17

4,482,492,266
4,319,283,692

기타부채

1,631,490,690
1,545,821,360

당기법인세부채

20

2,360,133,289
1,127,855,158

차입금

4,5,6,18

32,923,767
2,030,476,138

리스부채
14
1,027,848,904
-

기타충당부채

21

28,256,543
20,602,589

비유동부채

2,488,961,426
11,036,431,705

차입금

4,5,6,16,18

11,552,038
2,613,186,862

리스부채
15
2,148,400,115
-

기타금융부채

4,5,6

43,000,000
5,000,000

파생금융상품

4,5,6,12

-
8,091,631,908

장기종업원급여부채

19

146,860,860
127,614,729

기타충당부채

19

139,148,413
198,998,206

부채 총계

19,347,327,430
25,486,356,094

자본

보통주

22

1,647,300,000
1,000,000,000

주식발행초과금

22

45,467,269,259
-

기타자본항목

626,990,378
626,990,378

이익잉여금

24

22,499,431,390
10,580,151,257

자본 총계

70,240,991,027
12,207,141,635

자본과 부채 총계

89,588,318,457
37,693,497,729

별첨 주석은 재무제표의 일부입니다.

포 괄 손 익 계 산 서

당기 2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지

전기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지

주식회사 에스제이그룹
(단위: 원)

과 목

주석

당기

전기

매출액

25

100,118,312,091
66,767,121,046

매출원가

31

25,135,059,946
17,828,064,720

매출총이익

74,983,252,145
48,944,197,536

판매비와관리비

26,27

58,804,478,587
39,854,008,871

대손상각비

4

61,181,289
7,271,774

영업이익

16,117,592,269
9,077,775,681

기타수익

28

202,613,954
43,049,966

기타비용

28

1,156,486,738
391,516,410

금융수익

29

419,752,387
149,282,251

금융원가

29

289,085,867
2,364,870,485

법인세비용차감전순이익

15,294,386,005
6,513,721,003

법인세비용

20

2,875,105,772
1,393,201,111

당기순이익

12,419,280,233
5,120,519,892

기타포괄손익

-
-

당기 총포괄이익

12,419,280,233
5,120,519,892

주당순이익

기본주당순이익

30

5,125
2,510

희석주당순이익

30

4,919
2,243

별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다.

자 본 변 동 표

당기 2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지

전기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지

주식회사 에스제이그룹
(단위: 원)

구 분

주석

자본금

주식발행
초과금

기타
자본항목

이익잉여금

합 계

전기초 잔액

1,000,000,000
-
(4,217,794)
6,159,631,265
7,155,413,471

총포괄이익:

당기순이익

-
-
-
5,120,519,892
5,120,519,892

소유주와의 거래

사업결합

-
-
631,208,172
-
631,208,172

배당

24

-
-
-
(699,999,900)
(699,999,900)

소유주와의 거래 총액

-
-
631,208,172
(699,999,900)
(68,791,728)

전기말 잔액

1,000,000,000
-
626,990,378
10,580,151,257
12,207,141,635

당기초 잔액

1,000,000,000
-
626,990,378
10,580,151,257
12,207,141,635

총포괄이익:

당기순이익

-
-
-
12,419,280,233
12,419,280,233

소유주와의 거래

종업원 주식보상 제도:

주식보상비용

23

58,333,500
3,760,177,410
-
-
3,818,510,910

전환우선주의 보통주 전환

166,666,500
10,507,905,689
-
99,999,900
10,774,572,089

보통주의 발행

422,300,000
31,199,186,160
-
-
31,621,486,160

배당

24

-
-
-
(600,000,000)
(600,000,000)

소유주와의 거래 총액

647,300,000
45,467,269,259
-
(500,000,100)
45,614,569,159

당기말 잔액

1,647,300,000
45,467,269,259
626,990,378
22,499,431,390
70,240,991,027

별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다.

현 금 흐 름 표

당기 2019년 1월 1일부터 2019년 12월 31일까지

전기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지

주식회사 에스제이그룹
(단위: 원)

구 분

주석

당기

전기

영업활동으로 인한 현금흐름

15,766,981,577
8,392,505,268

영업으로부터 창출된 현금흐름

31

17,352,286,726
10,076,702,803

이자수취

324,922,044
151,370,914

이자지급

(31,699,760)
(565,833,970)

법인세 납부

(1,878,527,433)
(1,269,734,479)

투자활동으로 인한 현금흐름

(22,563,980,605)
(5,799,282,072)

동일지배하의 사업결합

(556,147,180)
(1,368,782,472)

종속기업의 추가 취득

-
(400,000,000)

관계기업의 취득

(6,603,773,585)
-

단기금융상품의 취득

(16,581,672,500)
(2,500,000,000)

단기금융상품의 처분

6,060,000,000
2,033,771,751

당기손익-공정가치 측정 채무상품의 취득

(320,775,682)
(326,141,200)

당기손익-공정가치 측정 채무상품의 처분

-
20,000,000

기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품의 취득

(2,300,000,000)
-

유형자산의 취득

(931,310,077)
(1,090,022,787)

유형자산의 처분

55,454,545
36,363,636

무형자산의 취득

(463,523,126)
-

무형자산의 처분

25,000,000
-

종속기업 대여금

(1,300,000,000)
(1,800,000,000)

종속기업에 대한 대여금의 회수

500,000,000
57,000,000

보증금의 증가

(172,840,000)
(469,860,000)

보증금의 감소

25,607,000
8,389,000

재무활동으로 인한 현금흐름

29,857,032,762
(1,125,047,957)

보통주의 발행

22

33,663,158,660
-

차입

-
74,951,943

차입금의 상환

(2,030,476,138)
(500,000,000)

리스부채의 원금 지급
21
(1,175,649,760)
-

주주에 대한 배당금 지급

36

(600,000,000)
(699,999,900)

현금및현금성자산의 순증가

23,060,033,734
1,468,175,239

기초 현금및현금성자산

8,368,171,182
6,902,843,062

현금및현금성자산의 환율변동효과

19,754
(2,847,119)

기말 현금및현금성자산

31,428,224,670
8,368,171,182

별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다.

이 익 잉 여 금 처 분 계 산 서 (안)
 제 12(당)기 2019년 1월 1일 부터 2019년 12월 31일 까지
 제 11(전)기 2018년 1월 1일 부터 2018년 12월 31일 까지 
 처분예정일 2019년 3월 26일
 처분확정일 2020년 4월 3일
주식회사 에스제이그룹

(단위: 천원)

과 목

당기

전기

미처분 이익잉여금

22,139,031

10,289,751

전기이월이익잉여금

9,519,751

5,169,231

회계정책 반영
200,000

당기순이익

12,419,280

5,120,520

이익잉여금 처분액

1,449,624

770,000

이익준비금

131,784

70,000

배당금
 (현금배당주당배당금(률):
 보통주: 당기 400원(80%)
 전기 300원(60%)

1,317,840

700,000

차기이월 미처분이익잉여금

20,689,407

9,519,751

-최근 2사업연도의 배당에 관한 사항

구분
제12(당)기
제11(전)기

시가배당률(%)
0.68
-

주당배당금(원)
정기배당
400
400
300
300

※'시가배당률'은 배당과 관련된 주주총회 소집을 위한 주주명부폐쇄일 2매매거래일전부터 과거 1주일간(2019.12.20~2019.12.26)의 거래소시장에서 형성된 최종가격
의 산술평균가격에 대한 1주당 배당금의 백분율임.

주석

1. 일반 사항

주식회사 에스제이그룹(이하 '회사')은 모자, 가방, 의류 등을 제조하고 판매하는 토털 패션 브랜드 회사로서, '캉골(KANGOL)', '헬렌카민스키(HELEN KAMINSKI)', '부디(BOODY)' 브랜드의 한국 독점 수입원입니다. 회사는 2008년 3월에 설립되었으며 2017년 2월과 2018년 7월에 각각 구:주식회사 에스제이그룹과 주식회사 에스제이글로벌아이앤씨를 합병하고, 2019년 11월 18일자로 한국거래소 코스닥시장에 발행주식을 상장하였습니다. 본사는 서울특별시 강남구 언주로 337에 위치하고 있습니다.

회사의 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명
당기말
전기말

소유주식수(주)
지분율(%)
소유주식수(주)
지분율(%)

이주영(*)
1,562,141
47.4
1,562,141
66.9

우리사주조합
169,567
5.2
-
-

기관투자자
823,571
25.0
333,333
14.3

기타
739,321
22.4
437,859
18.8

합 계
3,294,600
100
2,333,333
100

(*) 특수관계인이 소유하는 주식을 포함하고 있습니다.

2. 중요한 회계정책

다음은 재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성 기준

회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준(이하 '기업회계기준')에 따라 작성됐습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다.

재무제표는 다음을 제외하고는 역사적 원가에 기초하여 작성하였습니다.

-
특정 금융자산과 금융부채(파생상품 포함)

-
장기종업원급여부채

한국채택국제회계기준은 재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 필요한 부분이나 중요한 가정 및 추정이 필요한 부분은
주석 3
에서 설명하고 있습니다.

2.2 회계정책과 공시의 변경

2.2.1 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

회사는 2019년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제1116호 '리스' 제정

기업회계기준서 제1116호 '리스'는 단일 리스이용자 모형을 도입하여 리스기간이 12개월을 초과하고 기초자산이 소액이 아닌 모든 리스에 대하여 리스이용자가 자산과 부채를 인식하도록 요구합니다. 리스이용자는 사용권자산과 리스료 지급의무를 나타내는 리스부채를 인식해야 합니다.

회사는 기업회계기준서 제1116호의 도입 결과 회계정책을 변경하였습니다. 기업회계기준서 제1116호의 경과 규정에 따라 변경된 회계정책을 소급 적용하였고, 최초 적용으로 인한 누적효과는 최초 적용일인 2019년 1월 1일에 반영하였습니다. 비교 표시된 전기 재무제표는 재작성되지 않았습니다. 리스기준서와 새로운 회계정책의 도입 영향은 주석 36에서 보여주고 있습니다.

(2) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' 개정 - 부(-)의 보상을 수반하는 중도상환특성

부의 보상을 수반하는 일부 중도상환 가능한 금융자산을 상각후원가로 측정될 수 있도록 개정하였으며, 상각후원가로 측정되는 금융부채가 조건변경 되었으나 제거되지는 않은 경우 변경으로 인한 효과는 당기손익으로 인식되어야 합니다. 해당 기준서의개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(3) 기업회계기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 - 관계기업과공동기업에 대한 장기투자지분

관계기업이나 공동기업에 대한 다른 금융상품(지분법을 적용하지 않는 금융상품)이 기업회계기준서 제1109호의 적용 대상임을 명확히 하였으며, 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분의 손상 회계처리에 대해서는 기업회계기준서 제1109호를 우선하여 적용하도록 개정하였습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(4) 기업회계기준해석서 제2123호 '법인세 처리의 불확실성' 제정

제정된 해석서는 기업이 적용한 법인세 처리를 과세당국이 인정할지에 대한 불확실성이 존재하는 경우 당기법인세와 이연법인세의 인식 및 측정에 적용하며, 법인세 처리 불확실성의 회계단위와 재평가가 필요한 상황 등에 대한 지침을 포함하고 있습니다. 해당 해석서의 제정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(5) 연차개선 2015-2017

① 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정

공동영업과 관련된 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하다가 해당 공동영업(사업의 정의 충족)에 대한 지배력을 획득하는 것은 단계적으로 이루어지는 사업결합이므로 취득자는 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분 전부를 재측정합니다.
해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

② 기업회계기준서 제1111호 '공동약정' 개정

공동영업에 참여는 하지만 공동지배력을 보유하지 않은 공동영업 당사자가 공동영업에 대한 공동지배력을 획득하는 경우 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분은 재측정하지 않습니다.
해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

③ 기업회계기준서 제1012호 '법인세' 개정

기업회계기준서 제1012호 문단 57A의 규정(배당의 세효과 인식시점과 인식항목을 규정)은 배당의 법인세효과 모두에 적용되며, 배당의 법인세효과를 원래 인식하였던 항목에 따라 당기손익, 기타포괄손익 또는 자본으로 인식하도록 개정되었습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

④ 기업회계기준서 제1023호 '차입원가'

적격자산을 의도된 용도로 사용(또는 판매) 가능하게 하는 데 필요한 대부분의 활동이 완료되면, 해당 자산을 취득하기 위해 특정 목적으로 차입한 자금을 일반차입금에포함한다는 사실을 명확히 하였습니다.
해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

2.2.2 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 않은 제
ㆍ
개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

(1) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시', 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류' 개정 - 중요성의 정의

'중요성의 정의'를 명확히 하고 기준서 제1001호와 제1008호를 명확해진 정의에 따라 개정하였습니다.
중요성 판단 시 중요한 정보의 누락이나 왜곡표시뿐만 아니라 중요하지 않은 정보로 인한 영향과 회사가 공시할 정보를 결정할 때 정보이용자의 특성을 고려하도록 하였습니다. 동 개정사항은 2020년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

(2) 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정 - 사업의 정의

개정된 사업의 정의에서는, 취득한 활동과 자산의 집합을 사업으로 판단하기 위해서는 산출물의 창출에 함께 유의적으로 기여할 수 있는 능력을 가진 투입물과 실질적인과정을 반드시 포함하도록 하였고 원가 감소에 따른 경제적 효익은 제외하였습니다. 이와 함께 취득한 총자산의 대부분의 공정가치가 식별가능한 단일 자산 또는 자산집합에 집중되어 있는 경우, 취득한 활동과 자산의 집합은 사업이 아닌, 자산 또는 자산의 집합으로 결정할 수 있는 선택적 집중테스트가 추가되었습니다. 동 개정사항은 2020년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

2.3 종속기업, 공동기업 및 관계기업

회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 종속기업, 공동기업 및 관계기업 투자는 직접적인 지분투자에 근거하여 원가로 측정하고 있으며, 다만 한국채택국제회계기준으로의 전환일 시점에는 전환일 시점의 과거회계기준에 따른 장부금액을 간주원가로 사용했습니다. 또한, 종속기업, 공동기업 및 관계기업으로부터 수취하는 배당금은 배당에 대한 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.4 외화환산

(1) 기능통화와 표시통화

회사는 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이뤄지는 주된 경제 환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 회사의 기능통화는 대한민국 원화이며, 재무제표는 대한민국 원화로 표시돼있습니다.

(2) 외화거래와 보고기간말의 환산

외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식됩니다. 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 외환차이는 '기타수익 또는 기타비용'에 표시됩니다.

2.5 금융자산

(1) 분류

회사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다.

- 당기손익-공정가치 측정 금융자산

- 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

- 상각후원가 측정 금융자산

금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다.

공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 그 평가손익을 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 회사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다.

단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다.

(2) 측정

회사는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다.

내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다.

① 채무상품

금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 회사는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.

가. 상각후원가

계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은 해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다.

나. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 공정가치로 측정하는 금융자산의 평가손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다. 외환손익은 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시하고 손상차손은 '기타비용'으로 표시합니다.

다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산

상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치 측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식하고 발생한 기간에 포괄손익계산서에 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시합니다.

② 지분상품

회사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 장기적 투자목적 또는 전략적 투자목적의 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 회사가 배당을 받을 권리가 확정된 때

'금융수익'
으로 당기손익으로 인식합니다.

당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 연결포괄손익계산서에 '기타수익 또는 기타비용'으로 표시합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에 대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다.

(3) 손상

회사는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권에 대해 회사는 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다(회사가 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 결정하는 방법은

주석 4.1.2 참조
).

(4) 인식과 제거

금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 매매일에 인식하거나 제거합니다. 금융자산은 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나 금융자산을 양도하고 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전한 경우에 제거됩니다.

회사가 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식합니다.

(5) 금융상품의 상계

금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다.

2.6 파생상품

파생상품은 파생상품 계약 체결 시점에 공정가치로 최초 인식되며 이후 공정가치로 재측정됩니다. 위험회피회계의 적용 요건을 충족하지 않는 파생상품의 공정가치 변동은 '기타수익 또는 기타비용'으로 포괄손익계산서에 인식됩니다.

2.7 매출채권

매출채권은 공정가치로 인식할 때에 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 경우에는 무조건적인 대가의 금액으로 최초 인식합니다. 매출채권은 후속적으로 유효이자율법을 적용한 상각후원가에 손실충당금을 차감하여 측정됩니다(회사의 매출채권 회계처리에 대한 추가적인 사항은
주석 10
, 손상에 대한 회계정책은
주석 4.1.2
참조).

2.8 재고자산

재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시되고, 재고자산의 원가는
총평균법에 따라 결정됩니다.

2.9 유형자산

유형자산은 원가에서 감가상각누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적 원가는 자산의취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다.

자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다.

과 목

추정 내용연수

비품

5년

시설장치
5년

차량운반구
5년

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 조정됩니다.

2.10 무형자산

무형자산은 역사적 원가로 최초 인식되고, 원가에서 상각누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다.

회원권은 이용 가능 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 한정되지 않아 상각되지 않습니다. 한정된 내용연수를 가지는 소프트웨어는 추정 내용연수인 5년동안 정액법으로 상각됩니다.

2.11 비금융자산의 손상

영업권이나 내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다.

2.12 매입채무와 기타채무

매입채무와 기타채무는 회사가 보고기간말 전에 재화나 용역을 제공받았으나 지급되지 않은 부채입니다. 해당 채무는 무담보이며, 보통 인식 후 30일 이내에 지급됩니다.매입채무와 기타채무는 지급기일이 보고기간 후 12개월 후가 아니라면 유동부채로 표시되었습니다. 해당 채무들은 최초에 공정가치로 인식되고 후속적으로 유효이자율법을 적용한 상각후원가로 측정됩니다.

2.13 금융부채

(1) 분류 및 측정

당기손익-공정가치 측정 금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상

'
매
입채무', '차입금' 및 '기타금융부채'
등으로 표시됩니다.

특정일에 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류됩니다. 이러한 우선주에 대한 유효이자율법에 따른 이자비용은 다른 금융부채에서 인식한 이자비용과 함께 포괄손익계산서 상

'금융원가'
로 인식됩니다.

(2) 제거

금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다. 소멸하거나 제3자에게 양도한 금융부채의 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.

2.14 복합금융상품

회사가 발행한 복합금융상품은 보유자의 선택에 의해 지분상품으로 전환될 수 있는 상환전환우선주입니다.

동 복합금융상품의 부채요소는 최초에 동일한 조건의 전환권이 없는 금융부채의 공정가치로 인식되며, 후속적으로 전환일 또는 만기일까지 상각후원가로 인식됩니다. 상환전환우선주의 전환권 및 조기상환권은 내재파생상품으로 별도로 분리하여 후속적으로 공정가치로 측정됩니다.

2.15 충당부채

과거사건의 결과로 현재의 법적의무나 의제의무가 존재하고, 그 의무를 이행하기 위한 자원의 유출가능성이 높으며, 당해 금액의 신뢰성 있는 추정이 가능한 경우 판매보증충당부채, 복구충당부채 등을 인식하고 있습니다. 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다.

2.16 당기법인세 및 이연법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다.

당기법인세비용은 보고기간말 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 측정합니다. 경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 회사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 회사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.

이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 발생하는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다.

이연법인세자산은 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다.

종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적 차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있고 예측가능한 미래에 일시적 차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적 차이에 대하여 일시적 차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고 일시적 차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는 법적으로 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 권리를 회사가 보유하고 있고, 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련된 경우에 상계합니다. 당기법인세자산과 부채는 법적으로 상계할 수 있는 권리를 회사가 보유하고 있고, 순액으로 결제할 의도가 있거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제하려는 의도가 있는 경우에 상계합니다.

2.17 종업원급여

(1) 퇴직급여

회사의 퇴직연금제도는
확정기여제도
입니다.

확정기여제도는 회사가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도이며, 기여금은 종업원이 근무 용역을 제공했을 때 비용으로 인식됩니다.

(2) 주식기준보상

종업원에게 부여한 주식결제형 주식기준보상은 부여일에 지분상품의 공정가치로 측정되며, 판매비와관리비로 인식됩니다.

신주를 발행할 때 직접적으로 관련되는 거래비용을 제외한 순유입액은 자본금(명목가액)과 주식발행초과금으로 인식됩니다.

(3) 장기종업원급여

회사는 장기 근속 임직원에게 장기종업원급여를 제공하고 있습니다. 이 급여를 받을 수 있는 권리는 근속연차별로 장기간 근무한 임직원에게만 주어집니다. 장기종업원급여는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 장기종업원급여의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 장기종업원급여와 관련한 근무원가, 장기종업원급여부채의 순이자 및 재측정요소는 당기손익으로 인식됩니다.

2.18 수익인식

제품 판매로 인한 수익은 고객에게 제품을 판매하는 시점에 인식합니다.

거래가격은 고객이 매장에서 제품을 구매하고 인도받는 시점에 즉시 지급됩니다. 회사의 판매정책에 따르면 최종고객은 제품을 구매한 후 7~14일 이내에 반품할 권리가 있습니다. 따라서 반품할 것으로 예상되는 제품에 대하여 환불부채(기타금융부채)와 회수할 재화에 대한 권리(기타유동자산)를 인식하였습니다. 판매시점에 포트폴리오 수준에서 누적된 경험에 기초하여 기댓값 방법으로 반품을 예측합니다. 반품되는 재화의 수량이 수년간 일정했기 때문에 누적적으로 인식한 수익의 유의적인 부분을 되돌리지 않을 가능성은 매우 높습니다. 매 보고기간 말 이러한 가정과 예상되는 반품금액이 타당한지 재평가합니다.

표준 보증 조건에 따라 결함이 있는 제품을 수리하거나 대체하여야 할 회사의 의무는충당부채로 인식하고 있습니다(
주석 21
참조).

2.19 동일지배 하의 사업결합

동일지배 하에 있는 기업간 사업결합은 장부금액법으로 회계처리 됩니다. 사업결합으로 이전받는 자산과 부채는 최상위지배기업의 연결재무제표에 포함된 장부금액으로 측정하나, 연결재무제표가 작성되지 않는 경우에는 피취득자의 재무제표상 자산과 부채의 장부금액으로 측정하고 있습니다. 또한, 이전받는 자산과 부채의 장부금액및 관련 기타포괄손익누계액의 합계액과 이전대가의 차이는 기타자본항목으로 반영하고 있습니다.

2.20 리스

주석 2.2
에서 설명한 것처럼 회사는 리스에 대한 회계정책을 변경하였습니다. 새로운 회계정책의 영향에 대한 정보는
주석 36에서 제공합니다.

전기말 현재 소유에 따른 위험과 효익의 유의적인 부분이 리스이용자인 회사에 이전되지 않는 리스의 경우 운용리스로 분류하였습니다. 운용리스에 따른 지급액은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 당기손익으로 인식하였습니다.

회사는 다양한 사무실, 창고, 소매매장, 자동차를 리스하고 있습니다. 리스계약은 일반적으로 3~6년의 고정기간으로 체결되지만 아래 (2)에서 설명하는 연장선택권이 있을 수 있습니다.

계약에는 리스요소와 비리스요소가 모두 포함될 수 있습니다. 회사는 상대적 개별 가격에 기초하여 계약 대가를 리스요소와 비리스요소에 배분하였습니다. 그러나 회사가 리스이용자인 부동산 리스의 경우 리스요소와 비리스요소를 분리하지 않고 하나의 리스요소로 회계처리하는 실무적 간편법을 적용하였습니다.

리스조건은 개별적으로 협상되며 다양한 계약조건을 포함합니다. 리스계약에 따라 부과되는 다른 제약은 없지만 리스자산을 차입금의 담보로 제공할 수는 없습니다.

2018년 회계연도까지는 유형자산의 리스를 운용리스로 분류하였습니다. 운용리스에따른 리스료는 리스기간에 걸쳐 정액으로 당기손익으로 인식하였습니다.

2019년 1월 1일부터 회사는 리스된 자산을 사용할 수 있는 리스개시일에 사용권자산과 이에 대응하는 부채를 인식합니다.

회사는 계약이 집행가능한 기간 내에서 해지불능기간에 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간과 종료선택권을 행사하지 않을 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간을 포함하여 리스기간을 산정합니다. 회사는 리스이용자와 리스제공자가 각각 다른 당사자의 동의 없이 종료할 수 있는 권리가 있는 경우 계약을 종료할 때 부담할 경제적 불이익을 고려하여 집행가능한 기간을 산정합니다.

리스에서 생기는 자산과 부채는 최초에 현재가치기준으로 측정합니다. 리스부채는 다음 리스료의 순현재가치를 포함합니다.

-
받을 리스 인센티브를 차감한 고정리스료(실질적인 고정리스료 포함)

-
개시일 현재 지수나 요율을 사용하여 최초 측정한, 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료

-
잔존가치보증에 따라 회사(리스이용자)가 지급할 것으로 예상되는 금액

-
회사(리스이용자)가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우에 그 매수선택권의 행사가격

-
리스기간이 회사(리스이용자)의 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 그 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액

리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 있는 경우 그 이자율로 리스료를 할인합니다. 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자가 비슷한 경제적 환경에서 비슷한 기간에 걸쳐 비슷한 담보로 사용권자산과 가치가 비슷한 자산을 획득하는 데 필요한 자금을 차입한다면 지급해야 할 이자율인 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다.

회사는 증분차입이자율을 다음과 같이 산정합니다.

-
가능하다면 개별 리스이용자가 받은 최근 제3자 금융 이자율에 제3자 금융을 받은 이후 재무상태의 변경을 반영

-
최근 제3자 금융을 받지 않은 개별 리스이용자가 보유한 리스의 경우 무위험이자율에신용위험을 조정하는 상향 접근법을 사용

회사는 지수나 요율에 따라 달라지는 변동리스료의 경우 지수나 요율이 유효할 때까지 리스부채에 포함하지 않는 변동리스료의 잠재적 미래 증가 위험에 노출되어 있습니다. 지수나 요율에 따라 달라지는 리스료의 조정액이 유효한 시점에서 리스부채를 재평가하고 사용권자산을 조정합니다.

각 리스료는 리스부채의 상환과 금융원가로 배분합니다. 금융원가는 각 기간의 리스부채 잔액에 대하여 일정한 기간 이자율이 산출되도록 계산된 금액을 리스기간에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다.

사용권자산은 다음 항목들로 구성된 원가로 측정합니다.

-
리스부채의 최초 측정금액

-
받은 리스 인센티브를 차감한 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료

-
리스이용자가 부담하는 리스개설직접원가

-
복구원가의 추정치

사용권자산은 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지의 기간동안 감가상각합니다. 회사가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한(reasonably certain) 경우 사용권자산은 기초자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각합니다.

단기리스와 모든 소액자산 리스와 관련된 리스료는 정액 기준에 따라 당기손익으로 인식합니다. 단기리스는 리스기간이 12개월 이하인 리스이며, 소액리스자산은 IT기기와 소액의 사무실 비품으로 구성되어 있습니다.

(1) 변동리스료

일부 부동산 리스는 매장에서 생기는 매출에 연동되는 변동리스료 조건을 포함합니다. 개별 매장의 경우, 리스료의 최대 100%까지 변동리스료 지급 조건을 따르며 리스료 산정시 매출액에 적용되는 비율은 20%~30%입니다. 변동리스료를 지급하는 계약조건은 신규 매장의 고정원가 최소화를 포함하여 다양한 이유로 사용됩니다. 매출에 연동하는 변동리스료는 변동리스료를 유발하는 조건이 생기는 기간에 당기손익으로 인식합니다.

이러한 변동리스료 계약으로 인해 회사의 모든 매장에서 매출이 10% 상승한다면 총 리스료 지급은 약 19,880백만원 증가합니다.

(2) 연장선택권 및 종료선택권

회사 전체에 걸쳐 다수의 부동산 및 차량운반구 리스계약에 연장선택권 및 종료선택권을 포함하고 있습니다. 이러한 조건들은 계약 관리 측면에서 운영상의 유연성을 극대화하기 위해 사용됩니다. 보유하고 있는 대부분의 연장선택권 및 종료선택권은 해당 리스제공자가 아니라 회사가 행사할 수 있습니다.

(3) 잔존가치보증

계약기간 동안 리스원가를 최적화하기 위해 회사는 시설장치 리스와 관련하여 종종 잔존가치보증을 제공합니다.

2.21 재무제표 승인

회사의 재무제표는 2020년 2월 13일자로 이사회에서 승인됐으며, 정기주주총회에서수정승인 될 수 있습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

재무제표 작성에는 미래에 대한 가정 및 추정이 요구되며 경영진은 회사의 회계정책을 적용하기 위해 판단이 요구됩니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에 비추어 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 회계추정의 결과가 실제 결과와 동일한 경우는 드물 것이므로 중요한 조정을유발할 수 있는 유의적인 위험을 내포하고 있습니다.

다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 경영진 판단과 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 일부 항목에 대한 유의적인 판단 및 추정에 대한 추가적인 정보는 개별 주석에 포함되어 있습니다.

(1) 법인세

회사의 과세소득에 대한 법인세는 대한민국의 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다(
주석 20
참조).

(2) 금융상품의 공정가치

활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 원칙적으로 평가기법을 사용하여 결정됩니다. 회사는 보고기간말 현재 중요한 시장상황에 기초하여 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판
단을 하고 있습니다(
주석 5
참조).

(3) 금융자산의 손상

금융자산의 손실충당금은 부도위험 및 기대손실률 등에 대한 가정에 기초하여 측정됩니다. 회사는 이러한 가정의 설정 및 손상모델에 사용되는 투입변수의 선정에 있어서 회사의 과거 경험, 현재 시장 상황, 재무보고일 기준의 미래전망정보 등을 고려하여 판단합니
다(
주석 4.1.2
참조).

(4) 장기종업원급여부채

장기종업원급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들 특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다(
주석 19 참조).

(5) 수익인식

회사는 고객에게 제품 판매 후 고객이 반품할 것으로 예상되는 제품에 대하여 환불부채와 회수할 재화에 대한 권리를 인식하고 있습니다. 판매시점에 포트폴리오 수준에서 누적된 경험에 기초하여 기댓값 방법으로 반품율을 예측하고 있으며, 회사의 수익은 예측된 반품율의 변동에 영향을 받습니다.

고객에게 제공하는 포인트는 계약을 체결하지 않았다면 받을 수 없는 중요한 권리를 제공하므로 포인트를 제공하는 약속은 별도의 수행의무입니다. 거래가격은 제품과 포인트에 상대적 개별 판매가격에 따라 배분합니다. 경영진은 포인트의 개별 판매가격을 포인트가 상환될 때 부여되는 할인과 과거 경험에 기초한 상환 가능성에 근거하여 추정합니다. 제품의 개별 판매가격은 소매가격에 근거하여 추정합니다.

(6) 리스

리스기간을 산정할 때에 경영진은 연장선택권을 행사하거나 종료선택권을 행사하지 않을 경제적 유인이 생기게 하는 관련되는 사실 및 상황을 모두 고려합니다. 연장선택권의 대상 기간(또는 종료선택권의 대상 기간)은 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것(또는 행사하지 않을 것)이 상당히 확실한 경우에만 리스기간에 포함됩니다.

창고, 소매매장 리스의 경우 일반적으로 가장 관련된 요소는 다음과 같습니다.

-
종료하기 위해(연장하지 않기 위해) 유의적인 벌과금을 부담해야 한다면 일반적으로 회사가 연장선택권을 행사하는 것이(종료선택권을 행사하지 않는 것이) 상당히 확실합니다.

-
리스개량에 유의적인 잔여 가치가 있을 것으로 예상되는 경우 일반적으로 회사가 연장선택권을 행사하는 것이(종료선택권을 행사하지 않는 것이) 상당히 확실합니다.

-
위 이외의 경우 회사는 과거 리스 지속기간과 원가를 포함한 그 밖의 요소와 리스된 자산을 대체하기 위해 요구되는 사업 중단을 고려합니다.

회사는 유의적인 원가나 사업 중단 없이도 자산을 대체할 수 있으므로 사무실과 차량운반구 리스에서 대부분의 연장선택권은 리스부채에 포함하지 않습니다.

선택권이 실제로 행사되거나(행사되지 않거나) 회사가 선택권을 행사할(행사하지 않을) 의무를 부담하게 되는 경우에 리스기간을 다시 평가합니다. 리스이용자가 통제할 수 있는 범위에 있고 리스기간을 산정할 때에 영향을 미치는 유의적인 사건이일어나거나 상황에 유의적인 변화가 있을 때에만 회사는 연장선택권을 행사할 것(또는 행사하지 않을 것)이 상당히 확실한지의 판단을 변경합니다.

4. 재무위험관리

4.1 재무위험관리요소

회사가 노출되어 있는 재무위험 및 이러한 위험이 회사의 미래 성과에 미칠 수 있는 영향은 다음과 같습니다.

위험

노출 위험

측정

관리

시장위험-환율

미래 상거래

기능통화 이외의 표시통화를 갖는 금융자산 및 금융부채

현금흐름 추정

민감도 분석

재고자산 매입에 예상되는 USD 환위험의 회피

신용위험

현금성자산, 매출채권, 채무상품

연체율 분석

신용등급

은행예치금 다원화, 신용한도

위험관리는 재무부서의 주관으로 이루어지고 있습니다. 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다.

4.1.1 시장위험

(1) 외환위험

① 외환위험

보고기간말 현재 외환 위험에 노출되어 있는 회사의 금융자산ㆍ부채의 내역의 원화환산 기준액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

USD

EUR

USD

금융자산

현금및현금성자산

-
2,870
283,775

매출채권

3,149
-
-

금융부채

매입채무

571,938

-

582,938

② 회사의 위험

회사는 외환 위험, 특히 주로 USD와 관련된 환율 변동 위험에 노출돼 있습니다. 외환 위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채와 관련하여 발생하고 있습니다. 이러한위험은 발생가능성이 매우 높은 USD 지출액에 근거하여 측정하고 있고 회사의 발생가능성이 매우 높은 예상 재고자산 매입원가의 변동성을 최소화하는 목적으로 관리됩니다.

③ 민감도 분석

회사의 주요 환위험은 USD 환율에 기인하므로 손익의 변동성은 주로 USD 표시금융상품으로부터 발생합니다.

(단위: 천원)

구 분

세후 이익에 대한 영향

자본에 대한 영향

당기

전기

당기

전기

미국 달러/원

10% 상승시

(44,366)

(23,331)

(56,879)

(29,912)

10% 하락시

44,366

23,331

56,879

29,912

회사의 기타 환율위험에 대한 노출은 유의적이지 않습니다.

4.1.2 신용위험

신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권 뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름 및 예치금 등에서도 발생합니다.

(1) 위험관리

회사는 은행 및 금융기관의 경우 A 신용등급 이상과만 거래합니다.

기업 고객의 경우 외부 신용등급을 확인할 수 있는 경우 동 정보를 사용하고 그 외의 경우에는 내부적으로 고객의 재무상태와 과거 경험 등을 근거로 신용등급을 평가합니다. 개인 고객에 대한 매출은 현금 또는 허용된 신용카드 거래만을 허용하여 신용위험을 최소화합니다.

회사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다.

회사가 보유하는 채무상품은 모두 낮은 신용위험의 상품에 해당합니다. 이러한 채무상품들에 대해서는 신용등급을 모니터링하여 신용위험의 하락을 평가하고 있습니다.

(2) 신용보강

일부 매출채권에 대해서는 거래상대방이 계약을 불이행하는 경우 이행을 요구할 수 있는 보증 또는 신용장 등의 신용보강을 제공받고 있습니다.

(3) 금융자산의 손상

회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다.

· 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권

· 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산

현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다.

① 매출채권

회사는 고객의 신용등급을 근거로 신용위험이 유의적으로 증가하였는지 결정하고, 신용위험이 유의적으로 증가한 매출채권에 대해서는 개별평가하여 기대신용손실을 손실충당금으로 인식합니다. 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 매출채권에 대해서는 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다.

기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다.

기대신용손실율은 보고기간말 기준으로부터 채권별로 최근 5개년의 평균 기대신용손실(신용등급별 평균 부도율)을 반영하여 충당금을 설정하고 있습니다. 

당기와 전기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

기초

42,467
35,195

당기손익으로 인식된 손실충당금의 증가

61,181
7,272

기말

103,648
42,467

매출채권은 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 경우 제각됩니다.

매출채권에 대한 손상은 포괄손익계산서상 대손상각비로 순액으로 표시되고 있습니다. 제각된 금액의 후속적인 회수는 동일한 계정과목에 대한 차감으로 인식하고 있습니다.

② 상각후원가 측정 기타 금융자산

상각후원가로 측정하는 기타 금융자산에는 관계사대여금, 임직원대여금, 기타 미수금 등이 포함됩니다.

상각후원가로 측정하는 기타 금융자산은 모두 신용위험이 낮은 것으로 판단되며, 따라서 손실충당금은 12개월 기대신용손실로 인식하였습니다. 경영진은 채무불이행 위험이 낮고 단기간 내에 계약상 현금흐름을 지급할 수 있는 발행자의 충분한 능력이있는 경우 신용위험이 낮은 것으로 간주합니다.

(4) 대손상각비

당기와 전기 중 손익으로 인식된 금융자산의 손상 관련 대손상각비는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

매출채권
61,181
7,272

기타금융자산

19,720
-

대손상각비

80,901
7,272

(5) 당기손익-공정가치 측정 금융자산

회사는 당기손익-공정가치 측정 금융자산에 대한 신용위험에도 노출되어 있습니다. 당기말 현재 회사의 관련 최대노출금액은 해당 장부금액입니다(당기말: 1,062백만원, 전기말: 734백만원).

4.1.3 유동성 위험

회사는 미사용 차입금 한도를 적정 수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기위해 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고 있습니다.

경영진은 예상현금흐름에 기초하여 추정되는 현금및현금성자산과 차입금 한도 약정을 모니터링하고 있습니다.

(1) 만기분석

유동성 위험 분석에서는 회사의 모든 비파생 금융부채를 계약상 만기별로 구분하였습니다.

유동성 위험 분석에 포함된 금액은 계약상의 할인되지 않은 현금흐름입니다. 금융보증계약 이외의 12개월 이내 만기가 도래하는 금액은 현재가치 할인의 효과가 중요하지 않으므로 장부금액과 동일합니다. 금융보증계약은 즉시 지급을 요구받을 수 있으므로 계약금액 총액이 6개월 미만 구분에 포함되어 있습니다.

(단위: 천원)

당기말

3개월
미만

3개월
~ 1년

1년
~ 2년

2년
~ 5년

5년

초과

합계

장부금액

매입채무

11,297,768
-
-
-
-
11,297,768
11,297,768

기타금융부채
-
-
10,000
-
33,000
43,000
43,000

차입금

8,804
26,413
11,739
-
-
46,956
44,476

리스부채

318,924
865,167
1,030,813
976,878
385,481
3,577,263
3,176,249

합 계
11,625,496
891,580
1,052,552
976,878
418,481
14,964,987
14,561,493

(단위: 천원)

전기말

3개월
미만

3개월
~ 1년

1년
~ 2년

2년
~ 5년

5년

초과

합계

장부금액

매입채무

9,070,438
-
-
-
-
9,070,438
9,070,438

기타금융부채
-
-
5,000
-
-
5,000
5,000

차입금

19,568
2,108,928
35,217
11,739
-
2,175,452
2,074,952

우선주부채
-
100,000
100,000
300,000
5,499,995
5,999,995
2,568,711

금융보증계약

1,320,000
-
-
-
-
1,320,000
-

합 계
10,410,006
2,208,928
140,217
311,739
5,499,995
18,570,885
13,719,101

4.2 자본위험 관리

회사의 자본 관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본 비용을 절감하기 위해 최적의 자본 구조를 유지하는 것입니다.

회사는 부채비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

부채총계

19,347,327
25,486,356

자본총계

70,240,991
12,207,142

부채비율
27.5%
208.8%

당기의 부채비율은 주로 기업공개로 인한 신주 발행에 따라 감소했습니다.

5. 금융상품 공정가치

5.1 금융상품 종류별 공정가치

금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

장부금액

공정가치

장부금액

공정가치

금융자산

현금 및 현금성자산

31,428,225
-
8,368,171
-

단기금융상품

13,041,673
-
2,520,000
-

당기손익-공정가치 측정 금융자산

1,061,886
1,061,886
733,652
733,652

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

2,300,000
2,300,000
-
-

매출채권

7,976,783
-
7,113,756
-

기타금융자산

4,472,136
-
3,442,998
-

소 계

60,280,703
3,361,886
22,178,577
733,652

금융부채

매입채무

7,213,411
-
5,296,481
-

차입금

44,476
-
2,074,952
-

우선주부채
-
-
2,568,711
-

파생상품부채
-
-
8,091,632
8,091,632

리스부채
3,176,249
-
-
-

기타금융부채

4,525,492
-
4,324,283
-

소 계

14,959,628
-
22,356,059
8,091,632

5.2 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

-
측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의(조정하지 않은) 공시가격 (수준 1)

-
수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수 (수준 2)

-
자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수 (수준 3)

공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

당기말

수준 1

수준 2

수준 3

합계

반복적인 공정가치 측정치

당기손익-공정가치 측정 금융자산

-
1,061,886
-
1,061,886

기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품

-
-
2,300,000
2,300,000

(단위: 천원)

전기말

수준 1

수준 2

수준 3

합계

반복적인 공정가치 측정치

당기손익-공정가치 측정 금융자산

-
733,652
-
733,652

파생상품부채

-
-
8,091,632
8,091,632

5.3 반복적인 공정가치 측정치의 서열체계 수준 간 이동

회사는 공정가치 서열체계의 수준 간 이동을

이동을 발생시킨 사건이나 상황의 변동이 일어난 날짜
에 인식하며 각 공정가치 서열체계의 수준 간 이동 내역은 다음과 같습니다.

(1) 반복적인 측정치의 수준 1과 수준 2간의 이동 내역

당기 중 수준 1과 수준 2간의 대체는 없습니다.

(2) 반복적인 측정치의 수준 3의 변동 내역

(단위: 천원)

구 분
당기
전기

금융자산

금융부채

금융부채

기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품

파생상품

파생상품

기초

-
8,091,632
6,079,661

총손익

당기손익인식액(*1)

-
(57,057)
2,011,971

매입금액

2,300,000
-
-

결제금액(*2)

-
(8,034,575)
-

기말

2,300,000
-
8,091,632

(*1)
파생상품평가손(익)

(*2)
주 계약인 상환전환우선주는 2019년 4월 24일 투자자의 전환청구에 따라 우선주 1주당 보통주 1주로 전환되었으며 관련 금융부채를 자본으로 재분류하는 재분류일 현재 금융부채의 장부금액과 발행주식의 액면금액과의 차이는 주식발행초과금으로 인식하였습니다(주석 18 참조).

5.4 가치평가기법 및 투입변수

회사는 공정가치 서열체계에서 수준 2와 수준 3으로 분류되는 반복적인 공정가치측정치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다.

(단위: 천원)

당기말

공정가치

수준

가치평가기법

투입변수

수준3 
투입변수

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

보험계약

1,061,886

2

현재가치기법

신용위험이 반영된 할인율

NA

(단위: 천원)

전기말

공정가치

수준

가치평가기법

투입변수

수준3 
투입변수

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

보험계약

733,652

2

현재가치기법

신용위험이 반영된 할인율

NA

파생상품

전환권 및 조기상환권

8,091,632

3

옵션모델

연환산 신용변동성

24.07%

기초자산 주식가격
32,730원

5.5 수준3으로 분류된 공정가치 측정치의 가치평가과정

회사의 재무부서가 측정하는 재무보고 목적의 공정가치 측정치는 수준3으로 분류되는 공정가치 측정치를 포함하고 있습니다. 재무부서는 회사의 재무담당이사와 감사에 직접 보고하며 매 분기 보고일정에 맞추어 공정가치 평가과정 및 그 결과에 대해 재무담당이사 및 감사와 협의합니다.

6. 범주별 금융상품

6.1 금융상품 범주별 장부금액

(단위: 천원)

재무상태표 상 자산

당기말

전기말

당기손익-공정가치 측정 금융자산

1,061,886
733,652

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

2,300,000
-

상각후원가 측정 금융자산

매출채권

7,976,783
7,113,756

기타 상각후원가 측정 금융자산

4,472,136
3,442,998

기타금융자산

13,041,673
2,520,000

현금및현금성자산

31,428,225
8,368,171

합 계

60,280,703
22,178,577

(단위: 천원)

재무상태표 상 부채

당기말

전기말

상각후원가 측정 금융부채

매입채무

7,213,411
5,296,481

기타 금융부채

4,525,492
4,324,283

차입금(유동)

32,924
2,030,476

차입금(비유동)

11,552
2,613,187

파생상품

-
8,091,632

합 계

11,783,379
22,356,059

6.2 금융상품 범주별 순손익

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

당기손익-공정가치 측정 금융자산

7,459
(66,231)

상각후원가 금융자산

이자수익

362,696
149,282

환손익

16,883
12,613

손상차손

(80,901)
(7,272)

파생상품

57,057
(2,011,971)

상각후원가 금융부채

이자비용

(103,892)
(352,899)

환손익

(27,406)
(10,262)

합 계

231,896
(2,286,740)

7. 현금및현금성자산
 
회사의 당기말 및 전기말 현재 현금및현금성자산의 구성 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

은행예금 및 보유현금

31,428,225
8,368,171

단기은행예치금(*)

31,428,225
8,368,171

(*)
단기은행예치금은 보통예금 및 취득일 현재 만기가 3개월 이내에 도래하는 정기예금을 포함하고 있습니다.

8. 당기손익-공정가치 측정 금융자산

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말*

비유동항목

보험계약

1,061,886
733,652

9. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

비유동항목

비상장주식

㈜나자인

2,300,000
-

10. 매출채권 및 기타 상각후원
가 측정 금융
자산

(1) 매출채권 및 손실충당금

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

고객과의 계약에서 생긴 매출채권

8,080,431
7,156,222

손실충당금

(103,648)
(42,467)

매출채권(순액)

7,976,783
7,113,755

매출채권은 정상적인 영업 과정에서 판매된 재화나 용역에 대하여 고객이 지불해야 할 금액입니다. 일반적으로 30일 이내에 정산해야 하므로 모두 유동자산으로 분류됩니다. 최초 인식시점에 매출채권이 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 경우에는 거래가격을 공정가치로 측정합니다. 회사는 계약상 현금 흐름을 회수하는 목적으로 매출채권을 보유하고 있으므로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정하고 있습니다.

회사가 보유하고 있는 담보는 없습니다.

(2) 기타 상각후원가 측정 금융자산

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

유동

비유동

합계

유동

비유동

합계

관계사대여금

2,600,000
-
2,600,000
1,800,000
-
1,800,000

임직원대여금

-
-
-
1,232
-
1,232

기타 미수금

46,656
1,825,480
1,872,136
23,519
1,618,247
1,641,766

총 장부금액

2,646,656
1,825,480
4,472,136
1,824,751
1,618,247
3,442,998

차감: 손실충당금

-
-
-
-
-
-

상각후원가

2,646,656
1,825,480
4,472,136
1,824,751
1,618,247
3,442,998

11. 기타자산

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

선급금

82,789
55,121

선급비용

6,233
-

회수할 재화에 대한 권리
15,178
12,457

합 계
104,200
67,578

12. 재고자산

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

상품
3,531,531
1,905,904

제품
10,584,599
7,181,196

부재료
6,073
6,742

미착품
899,251
1,720,019

평가손실충당금
(617,526)
(537,360)

합 계

14,403,928
10,276,501

비용으로 인식되어 '매출원가'에 포함된 재고자산의 원가는 23,704백만원(전기: 16,722백만원)입니다.

13. 유형자산
 
(1) 유형자산의 내역

(단위: 천원)

구분

당기말

전기말

원가

상각누계액

장부금액

원가

상각누계액

장부금액

비품

258,909
(174,974)
83,935
206,044
(137,436)
68,608

시설장치

5,542,597
(3,160,389)
2,382,208
4,678,429
(2,319,829)
2,358,600

차량운반구

201,213
(70,425)
130,788
282,554
(32,893)
249,661

합계

6,002,719
(3,405,788)
2,596,931
5,167,027
(2,490,158)
2,676,869

(2) 유형자산의 변동

(단위: 천원)

당기
비품
시설장치
차량운반구

합계

기초 순장부금액

68,608
2,358,600
249,661
2,676,869

사업결합으로 인한 증가(
주석 36)

14,373
16,792
-
31,165

취득(*)

27,116
904,194
-
931,310

대체
-
(62,986)
-
(62,986)

처분

-
(6,836)
(65,074)
(71,910)

감가상각비

(26,162)
(827,556)
(53,799)
(907,517)

기말 순장부금액

83,935
2,382,208
130,788
2,596,931

(단위: 천원)

전기
비품
시설장치
차량운반구

합계

전기초 순장부금액

38,063
1,496,249
-
1,534,312

사업결합으로 인한 증가
703
489,089
-
489,792

취득(*)

50,931
1,080,165
282,554
1,413,650

처분

-
-
(43,478)
(43,478)

감가상각비

(21,089)
(706,903)
(35,182)
(763,174)

기타증감
-
-
45,767
45,767

전기말 순장부금액

68,608
2,358,600
249,661
2,676,869

(*) 회사는 임차자산과 관련하여 계약에 의하여 임대차계약 종료시 소요될 것으로 추정되는 복구원가를 취득원가로 계상하고 이행하여야 하는 복구의무를 충당부채로 인식하고 있습니다(주석 21 참조).

(3) 감가상각비는 전액 포괄손익계산서상 판매비와관리비에 포함돼 있습니다.

14. 리스

회사가 리스이용자인 경우의 리스에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(1) 리스와 관련해 재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

당기초

사용권자산

부동산

3,849,709
3,235,821

차량운반구

316,168
98,230

합 계

4,165,877
3,334,051

(단위: 천원)

구 분

당기말

당기초

리스부채

유동

1,027,849
956,087

비유동

2,148,400
2,377,964

합 계

3,176,249
3,334,051

당기 중 증가된 사용권자산은 4,166백만원입니다.

(2) 리스와 관련해서 포괄손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

사용권자산의 감가상각비

부동산

1,022,410

-

차량운반구

55,935

-

합 계

1,078,345

-

리스부채에 대한 이자비용(금융원가에 포함)

184,785
91,795

단기리스료(매출원가 및 판매비와관리비에 포함)

32,482
31,346

단기리스가 아닌 소액자산 리스료(관리비에 포함)

25,337
39,936

리스부채 측정치에 포함되지 않은 변동리스료(관리비에 포함)

18,072,843
13,624,114

당기 중 리스의 총 현금유출은 19,306백만원입니다.

(3) 운용리스 이용 내역 - 전기

회사는 전기에 사무실, 창고, 소매매장, 자동차 등을 만기 3년~6년의 취소 불가능한 운용리스로 이용하고 있으며, 이러한 리스계약의 조건은 다양한 만기, 리스료 인상 조건, 갱신권 등을 포함하고 있습니다. 리스계약이 갱신되는 경우에는 리스의 조건은재협의됩니다.

2019년 1월 1일부터 회사는 단기리스와 소액 기초자산 리스를 제외한 이러한 리스에대하여 사용권자산을 인식하였습니다
(
주석 36
참조).

전기말 현재 취소불능 운용리스에 대해 지급이 약정된 최소리스료는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

전기말

1년 이내

898,180

1년 초과 ~ 5년 이내

583,573

합 계

1,481,753

15. 무형자산

(1) 무형자산의 내역

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

원가

상각누계액(*)

장부금액

원가

상각누계액(*)

장부금액

영업권

139,500
-
139,500
139,500
-
139,500

소프트웨어
264,461
(255,004)
9,457
254,461
(253,413)
1,048

회원권

888,978
(26,000)
862,978
459,955
(26,000)
433,955

합 계

1,292,939
(281,004)
1,011,935
853,916
(279,413)
574,503

(*) 손상차손누계액을 합산한 금액입니다.

(2) 무형자산의 변동 내역

(단위: 천원)

당기

영업권

소프트웨어

회원권

합 계

기초

139,500
1,048
433,955
574,503

개별취득
-
10,000
453,523
463,523

처분
-
-
(24,500)
(24,500)

상각비

-
(1,591)
-
(1,591)

당기말

139,500
9,457
862,978
1,011,935

(단위: 천원)

전기

영업권

소프트웨어

회원권

합 계

전기초

-
4,668
434,955
439,623

사업결합 취득
139,500
-
-
139,500

손상차손
-
-
(1,000)
(1,000)

상각비

-
(3,620)
-
(3,620)

전기말

139,500
1,048
433,955
574,503

(3) 무형자산상각비는 전액 포괄손익계산서상 판매비와관리비에 포함됐습니다.

16. 종속기업 및 관계기업 투자

(1) 종속기업 및 관계기업 투자 현황

(단위: 천원)

구 분
종 목
소재국가
당기말
전기말

지분율
장부금액
지분율
장부금액

종속기업
㈜에스제이키즈
한국
100%
1,000,000
100%
1,000,000

㈜에스제이유앤아이
한국
66%
-
66%
660,000

소 계

1,000,000

1,660,000

관계기업
IBK투자증권채무조정금전채권
전문투자형사모투자신탁제5호
한국
98.5%

-
-

합 계

1,000,000

1,660,000

(2) 종속기업 및 관계기업 투자의 변동내역

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

기초 장부금액
1,660,000

취득(*1)

손상차손(*2)
(660,000)

보고기간말 장부금액
1,000,000
1,660,000

(*1)
IBK투자증권채무조정금전채권전문투자형사모투자신탁제5호는 투자신탁으로 신탁약정에 따라 투자 및 운용을 신탁업자에게 지시하고 투자신탁 투자자에게 운용수익을 배분하는 구조입니다. 회사는 투자신탁에 대한 투자자로서 지분율에 비례하여 지분투자 평가손익과 배당수익을 인식하고 있으며, 해당 투자신탁의 가치 하락 시 원금 손실의 위험이 있습니다.

(*2)
손상차손은 종속기업 ㈜에스제이유앤아이와 관련하여 인식한 것으로 지속적인 매출부진으로 인하여 향후 수익성 악화가 예상되어 당기말 현재 청산절차가 진행 중이며,회사는 장부금액 전액을 당기에 손상차손으로 포괄손익계산서상 기타비용으로 인식했습니다.

17. 매입채무 및 기타금융부채

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

매입채무(*)

7,213,411
5,296,481

미지급금(*)

4,084,356
3,773,958

환불부채

60,916
43,045

미지급비용(*)

337,220
502,281

예수보증금
43,000
5,000

합 계

11,738,903
9,620,765

(*)
매입채무에 제공된 담보는 없으며 일반적으로 30일 이내에 지급됩니다. 매입채무 및 미지급금, 미지급비용은 거래기간이 단기임에 따라 장부금액과 공정가치가 동일한 것으로 간주됩니다.

고객이 특정 기간 내에 제품을 반품할 수 있는 권리를 가지는 경우 회사는 받을 권리를 가질 것으로 예상되지 않는 받은 대가 금액에 대하여 환불부채를 인식합니다(당기말: 60백만원, 전기말: 43백만원). 회사는 또한 반품된 제품에 대한 권리를 해당 재화의 이전 장부금액에 근거하여 측정하고 인식합니다(당기말: 15백만원, 전기말: 12백만원). 고객은 통상 판매 가능한 상태로 제품을 반품하므로 제품을 회수하는 원가는 중요하지 않습니다.

18. 차입금

(1) 차입금 장부금액의 내역

(단위: 천원)

구 분

차입처

최장만기일

연이자율(%)
 당기말

당기말

전기말

단기
차입금

정책자금

신한은행

-
-
-
500,000

정책자금
우리은행
-
-
-
500,000

정책자금
IBK기업은행
-
-
-
500,000

장기
차입금

정책자금

IBK기업은행

-
-
-
500,000

차량할부

IBK캐피탈

2021.04.15

44,476
74,952

상환우선주

-
-
-

2,568,711

소 계

44,476
4,643,663

(2) 상환우선주

회사는 2017년 2월 20일 333,333주의 누적상환우선주를 발행하였습니다. 누적상환우선주는 주금 납입일로부터 3년이 경과하는 날부터 상환일까지의 기간 동안 연복리 7%를 적용하여 산출한 금액으로 의무상환하는 조건입니다. 매년 2%의 배당금을 지급하였으며, 해당 금액은 포괄손익계산서상 금융원가로 표시하였습니다. 해당 누적상환우선주는 2019년 4월 24일 투자자의 전환청구에 따라 우선주 1주당 보통주 1주로 전환됐습니다(주석 5.3 참조).

19. 퇴직급여

19.1 확정기여제도

회사는 확정기여제도를 운영하고 있습니다. 당기 중 확정기여제도와 관련해 비용으로 인식한 금액은 490백만원(전기: 352백만원)입니다.

19.2 기타장단기종업원급여부채

단기종업원급여부채는 연차유급휴가제도에 따라 당기 제공받은 근무용역에 대해 인식한 금액입니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

단기종업원급여부채

199,797
171,225

장기종업원급여부채

146,861
127,615

20. 법인세비용 및 이연법인세

(1) 법인세비용 내역

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

당기법인세

당기손익에 대한 당기법인세

3,110,806
1,639,747

이연법인세

일시적차이의 증감

(235,700)
(246,546)

법인세비용

2,875,106
1,393,201

(2) 회사의 법인세비용차감전순이익에 대한 법인세비용과 회사의 이익에 대해 적용되는 한계세율을 사용하여 이론적으로 계산한 금액과의 차이는다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

법인세비용차감전순이익

15,294,386
6,513,721

적용세율로 계산된 법인세비용

3,342,765
1,433,019

법인세 효과:

- 세무상 과세되지 않는 수익

(12,552)
(527,069)

- 세무상 차감되지 않는 비용

23,390
14,566

- 세액공제

(391,039)
(347,486)

- 미인식 이연법인세자산의 변동

(48,468)
629,108

- 기타
(38,990)
191,063

당기 조정항목

(467,659)
(39,818)

법인세비용

2,875,106
1,393,201

회사의 유효법인세율은 18.8%(전기: 21.4%)입니다.

(3) 이연법인세자산과 부채의 회수 및 결제 시기는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

이연법인세자산

12개월 후에 회수될 이연법인세자산

814,003
73,560

12개월 이내에 회수될 이연법인세자산

381,814
208,650

소 계
1,195,817
282,210

이연법인세부채

12개월 후에 결제될 이연법인세부채

(680,169)
-

12개월 이내에 결제될 이연법인세부채

(20,478)
(22,740)

소 계
(700,647)
(22,740)

이연법인세자산(부채) 순액

495,170
259,470

(4) 당기와 전기 중 동일 과세당국과 관련된 금액을 상계하기 이전의 이연법인세자산(부채) 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기초

손익계산서

당기말

감가상각비

(19,049)
19,049
-

당기손익-공정가치 측정 금융상품

(3,008)
(3,233)
(6,241)

사용권자산

-
(680,169)
(680,169)

기타

(683)
(13,554)
(14,237)

이연법인세부채

(22,740)
(677,907)
(700,647)

감가상각비

30,682
11,815
42,497

당기손익-공정가치 측정 금융상품
17,581
1,590
19,171

재고자산
118,219
17,637
135,856

계약부채
24,069
(6,071)
17,998

리스부채
-
698,775
698,775

장기종업원급여부채
6,685
25,624
32,309

대손충당금

-
5,026
5,026

충당부채

28,025
8,804
36,829

손상차손

220
145,200
145,420

기타

56,729
5,207
61,936

이연법인세자산

282,210
913,607
1,195,817

순액
259,470
235,700
495,170

(단위: 천원)

구 분

전기초

손익계산서

전기말

감가상각비

(127,194)
108,145
(19,049)

당기손익-공정가치 측정 금융상품

-
(3,008)
(3,008)

기타

(102)
(581)
(683)

이연법인세부채

(127,296)
104,556
(22,740)

감가상각비
2,166
28,516
30,682

당기손익-공정가치 측정 금융상품
1,804
15,777
17,581

재고자산
97,996
20,223
118,219

계약부채
15,276
8,793
24,069

장기종업원급여부채
-
6,685
6,685

충당부채
4,523
23,502
28,025

손상차손
5,500
(5,280)
220

기타
12,955
43,774
56,729

이연법인세자산

140,220
141,990
282,210

순액

12,924
246,546
259,470

(5) 보고기간말 현재 이연법인세자산(부채)로 인식하지 않은 차감(가산)할 일시적 차이의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분

당기말

전기말

사유

영업권
559,952
780,260
최초 인식 예외 적용

21. 충당부채

충당부채의 내역 및 그 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

당기

판매보증(*)

복구

합 계

기초

20,603
198,998
219,601

손익계산서 증(감):

추가 충당금전입

7,653
-
7,653

미사용금액 환입

-
-
-

할인액 상각

-
(59,850)
(59,850)

기말

28,256
139,148
167,404

유동항목

28,256
-
28,256

비유동항목

-
139,148
139,148

(단위: 천원)

전기

판매보증(*)

복구

합 계

기초

15,983
76,233
92,216

손익계산서 증(감):

추가 충당금전입

4,620
122,765
127,385

미사용금액 환입

-
-
0

할인액 상각

-
-
-

기말

20,603
198,998
219,601

유동항목

20,603
-
20,603

비유동항목

-
198,998
198,998

(*) 회사는 일반적으로 판매한 재화에 대해 12개월의 품질에 대한 보증의무를 부담하고 있습니다. 회사는 매 보고기간 종료일 현재 품질보증수선과 관련하여 장래에 지출될 것으로 예상되는 금액을 과거 경험율 및 최근의 경향을 기초로 추정하여 판매보증충당부채로 인식하고 있습니다.

22.
자본금과 주식발행초과금

회사가 발행할 주식의 총수는 100,000,000주이고, 발행한 주식수는 보통주식 3,294,600주(전기말: 2,333,333주)이며 1주당 액면금액은 500원입니다.

회사가 발행한 주식은 전액 납입 완료됐습니다.

당기말 현재 회사의 발행주식수 중 증권거래법에 의해 감사선임과 관련하여 의결권이 제한되어 있는 주식수는 1,463,303주입니다.

(단위: 천원)

구 분

주식수
 (단위: 주)

보통주

주식발행
초과금

합 계

전기초

2,000,000
1,000,000
-
1,000,000

전기말

2,000,000
1,000,000
-
1,000,000

종업원 주식보상 제도:
 우리사주조합원 신주 교부

116,667
58,334
3,760,177
3,818,511

상환전환우선주의 보통주 전환
333,333
166,666
10,507,906
10,674,572

보통주의 발행
844,600
422,300
31,199,186
31,621,486

당기말

3,294,600
1,647,300
45,467,269
47,114,569

23. 주식기준보상

(1) 회사는 이사회 결의에 의거해서 우리사주조합원에게 신주를 부여했으며, 그 주요 내용은 다음과 같습니다.

ㆍ
발행한 주식의 종류: 기명식 보통주식 116,667주

ㆍ
부여방법: 보통주 신주발행

ㆍ
1주의 발행가액: 17,500원

ㆍ
주금 납입기일: 2019.03.21

(2) 종업원에게 부여한 주식기준보상은 부여일에 지분상품의 공정가치로 측정되며, 공정가치와 주금 납입금액과의 차이는 판매비와관리비로 인식됩니다. 당기 중 비용으로 인식한 주식기준보상은 1,777백만원입니다. 

24
. 이익잉여금

(1) 이익잉여금의 구성내역

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

법정적립금(*)

360,400
290,400

미처분이익잉여금

22,139,031
10,289,751

합 계

22,499,431
10,580,151

(*)

회사는 상법의 규정에 따라, 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 현금에 의한 이익배당금의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는 결손보전이 가능하며, 자본준비금과 이익준비금의 총액이 자본금의 1.5배를 초과하는 경우

주주총회의 결의에 따라
그 초과한 금액 범위에서 자본준비금과 이익준비금을 감액할 수 있습니다.

(2) 이익잉여금처분계산서

당기의 이익잉여금처분계산서는 2020년 3월 27일 주주총회에서 처분될 예정입니다.(전기 처분 확정일: 2019년 3월 28일)

(단위: 천원)

과 목

당기

전기

미처분 이익잉여금

22,139,031

10,289,751

전기이월이익잉여금

9,719,751

5,169,231

당기순이익

12,419,280

5,120,520

이익잉여금 처분액

1,449,624

770,000

이익준비금

131,784

70,000

배당금
 (현금배당주당배당금(률):
 보통주: 당기 400원(80%)
 전기 300원(60%)

1,317,840

700,000

차기이월 미처분이익잉여금

20,689,407

9,519,751

25. 고객과의 계약에서 생기는 수익 및 관련 계약부채

25.1 고객과의 계약에서 생기는 수익

(1)
회사는 수익과 관련해 손익계산서에 다음 금액을 인식하였습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

고객과의 계약에서 생기는 수익

100,118,312
66,767,121

기타 원천으로부터의 수익: 임차 및 전대 임차료 수익

총 수익

100,118,312
66,767,121

(2) 고객과의 계약에서 생기는 수익의 구분

회사는 다음의 주요 브랜드라인에서 재화를 한 시점에 이전함으로써 수익을 창출합니다.

(단위: 천원)

당기

캉골
헬렌카민스키

기타

부문

합계

국내

해외

국내

해외

부문 수익

77,189,985

482,254

22,263,375

5,316

177,382

100,118,312

외부고객으로부터 수익

77,189,985

482,254

22,263,375

5,316

177,382

100,118,312

수익인식 시점

한 시점에 인식

77,189,985

482,254

22,263,375

5,316

177,382

100,118,312

(단위: 천원)

전기

캉골
헬렌카민스키

기타

부문

합계

국내

해외

국내

해외

부문 수익

60,264,971
315,998
6,060,789
-
125,363
66,767,121

외부고객으로부터 수익

60,264,971
315,998
6,060,789
-
125,363
66,767,121

수익인식 시점

한 시점에 인식

60,264,971
315,998
6,060,789
-
125,363
66,767,121

회사는 국내에 소재하고 있으며, 외부고객으로부터의 수익금액은 고객이 소재한 지역별로 구분하였습니다.

25.2 고객과의 계약과 관련된 부채 

(1) 회사가 인식하고 있는 계약부채는 아래와 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기말

전기말

계약부채 - 고객충성제도

81,809
109,405

26. 판매비와관리비

(단위: 천원)

과 목

당기

전기

급여
5,046,232
4,196,508

퇴직급여
428,577
290,273

복리후생비
583,535
484,060

여비교통비
284,956
222,251

접대비
93,931
62,000

세금과공과금
165,033
134,701

감가상각비
1,985,862
763,174

지급임차료
207,825
552,196

수선비
26,381
63,263

보험료
81,380
67,592

차량유지비
44,933
46,311

운반비
411,555
325,983

도서인쇄비
32,850
37,045

회의비
37,438
38,789

포장비
620,897
449,034

소모품비
26,757
34,819

지급수수료
1,507,231
1,024,387

판매위탁수수료
9,134,512
7,053,548

광고선전비
1,151,153
856,090

판매촉진비
233,240
266,598

견본비
1,966
37,984

물류용역비
1,469,093
1,166,336

매장유지관리비
450,229
410,970

아울렛임차관리비
319,419
259,767

판매수수료
32,614,094
20,946,640

주식보상비
1,776,838
-

기타
129,743
70,961

판매비와관리비의 합계
58,865,660
39,861,280

27. 비용의 성격별 분류

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

재고자산 변동
(4,954,939)
(3,301,278)

원재료 및 상품 매입액

28,659,416
20,023,694

급여
5,913,844
4,820,378

퇴직급여
490,259
347,050

복리후생비
638,386
521,769

감가상각비,무형자산상각비

1,987,453
766,794

지급임차료
269,200
648,494

운반비

431,228
332,729

판매위탁수수료
9,134,512
7,053,548

광고선전비

1,151,153
856,090

판매수수료
32,614,094
20,946,640

주식보상비
1,776,838
-

기타 비용

5,889,276
4,673,438

매출원가 및 판매비와관리비 합계

84,000,720
57,689,346

28. 기타수익과 기타비용

28.1 기타수익

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

당기손익-공정가치 측정 금융자산 평가이익
14,696
13,671

외환관련이익

16,959
12,613

리스부채상환이익
181
-

회원권처분이익
500
-

기타

170,278
16,766

합 계

202,614
43,050

28.2 기타비용

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

당기손익-공정가치 측정 금융자산 평가손실
7,237
79,902

외환관련손실
27,481
10,262

기타의대손상각비
19,720
-

기부금
393,608
289,583

유형자산처분손실
16,456
7,114

무형자산손상차손
-
1,000

종속기업투자손상차손
660,000
-

기타
31,985
3,655

합 계

1,156,487
391,516

29. 금융수익과 금융원가

29.1 금융수익

(단위: 천원)

금융수익

당기

전기

이자수익
362,695
149,282

파생상품평가이익
57,057
-

금융수익 합계

419,752
149,282

29.2 금융원가

(단위: 천원)

금융원가

당기

전기

리스부채와 당기손익-공정가치로 측정하지 않는 금융부채의 (유효이자율법으로 계산한) 이자비용 및 금융원가

288,677
340,126

충당부채: 할인액 상각

409
12,773

파생상품평가손실
-
2,011,971

금융원가 합계

289,086
2,364,870

30. 주당순이익

기본주당이익은 회사의 보통주당기순이익을 당기의 가중평균 유통보통주식수로 나누어 산정했습니다.

(1) 보통주당기순이익

구 분

당기

전기

보통주당기순이익

12,419,280 천원
5,020,520 천원

가중평균 유통보통주식수

2,423,048 주
2,000,000 주

기본주당순이익

5,125 원

2,510 원

(2) 희석주당순이익

희석주당이익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다. 전기말 현재 회사가 보유하고 있는 희석성 잠재적보통주로는 상환전환우선주가 있습니다. 상환전환우선주는 보통주로 전환된 것으로 보며 당기순이익에 상환전환우선주에 대한 이자비용에서 법인세 효과를 차감한 가액을 보통주당기순이익에 가산했습니다.

구 분

당기

전기

보통주당기순이익

12,419,280 천원
5,020,520 천원

상환전환우선주에 대한 이자비용 등
(법인세 효과 차감 후)
11,099 천원
212,894 천원

희석주당이익 산정을 위한 순이익
12,430,379 천원
5,233,414 천원

발행된 가중평균 유통보통주식수

2,423,048 주
2,000,000 주

조정내역

상환전환우선주의 전환 가정
104,109 주
-

희석주당이익 산정을 위한 가중평균 유통보통주식수
2,527,157 주
2,333,333 주

희석주당순이익

4,919 원
2,243 원

31. 영업으로부터 창출된 현금

(1) 영업으로부터 창출된 현금

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

법인세비용차감전 순이익

15,294,386
6,513,721

조정:

유형자산감가상각비(
주석 16
)

907,517
763,174

사용권자산감가상각비(
주석 16
)

1,078,345
-

무형자산상각비(
주석 17
)

1,592
3,620

대손상각비

80,901
7,272

제품보증비

7,654
-

유형자산 처분손실(이익)

16,456
7,114

회원권처분이익

(500)
-

종속기업투자손상차손

660,000
-

비현금 종업원급여 - 주식기준보상

1,776,838
-

파생금융상품의 공정가치 평가차손(익)(
주석 11
)

(57,057)
2,011,971

비유동 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 
 공정가치 평가차손(익)

(7,459)
66,231

리스부채상환이익
(181)
-

순금융원가(
주석 34
)

(73,610)
203,617

영업활동에서 발생한 외환환산손실(이익)(
주석 34
)

(9,365)
(2,315)

운전자본의 변동 (사업결합으로 인한 효과는 제외):

재고자산 증가

(3,707,550)
(3,413,730)

매출채권 증가

(924,284)
(458,705)

그 밖의 영업자산 감소(증가)

(40,474)
(24,089)

계약부채의 감소

(27,596)
46,614

매입채무 증가(감소)

1,964,351
3,983,993

그 밖의 영업부채 증가(감소)

412,322
367,215

영업으로부터 창출된 현금

17,352,287
10,076,703

(2) 현금의 유입ㆍ유출이 없는 거래 중 중요한 사항

(단위: 천원
)

구 분
당기
전기

회계정책의 변경으로 인한 사용권자산의 증가
3,334,051
-

회계정책의 변경으로 인한 리스부채의 증가
3,334,051
-

사업결합으로 인한 재고자산의 증가
419,878
-

사업결합으로 인한 유형자산의 증가
31,165
-

사업결합으로 인한 기타자산(부채)의 증(감)
105,104
-

상환전환우선주의 보통주 전환
10,774,572
-

리스부채의 유동성 대체
1,062,626
-

(3) 재무활동에서 생기는 부채의 조정내용

재무활동에서 생기는 부채의 조정내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

재무활동으로 인한 부채

합계

유동성

리스부채

비유동성

리스부채

단기차입금

장기차입금

우선주부채

전기초

-
-
2,000,000
500,000
2,395,770
4,895,770

현금흐름

-
-
(500,000)
74,952
-
(425,048)

기타 비금융변동(*)

-
-
-
-
172,941
172,941

전기말 순부채

-
-
1,500,000
574,952
2,568,711
4,643,663

기업회계기준서 제1
116호 재작성 영향(
주석 36
)

956,087
2,377,964
-
-
-
3,334,051

당기초

956,087
2,377,964
1,500,000
574,952
2,568,711
7,977,714

취득 - 리스
-
833,062
-
-
-
833,062

현금흐름

(1,175,650)
-
(1,500,000)
(530,476)
-
(3,206,126)

기타 비금융변동(*)

1,247,412
(1,062,626)
-
-
(2,568,711)
(2,383,925)

당기말 순부채

1,027,849
2,148,400
-
44,476
-
3,220,725

(*)
기타 비금융변동에는 비현금변동과 지급 시점에 현금흐름표에서 영업활동으로 표시된 이자 지급액이 포함되어 있습니다.

32. 우발상황

(1) 회사는 당기 중 퇴사한 임원의 형사사건과 관련하여 진행 중인 소송사건에 연대책임자로 계류돼 있습니다. 회사는 상기 소송의 결과에 대한 합리적인 예측이 불가능하고 자원의 유출금액 및 시기가 불확실하며, 회사의 재무제표에 미치는 영향은 중요하지 않을 것으로 추정하고 있습니다.

33. 약정사항

(1) 당기말 현재 회사가 금융기관과 체결하고 있는 약정사항의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
금융기관
약정한도
실행금액

차량할부
KB캐피탈
44,476
44,476

신용장발행
KEB하나은행
USD 300,000
EUR 90,320

(3) 당기말 현재 회사가 타인으로부터 제공받은 담보 및 보증의 내역은 다음과같습니다.

(단위: 천원)

제공처
종류
금액

서울보증보험
이행보증

15,000

34. 특수관계자 등

(1) 지배ㆍ종속기업 등 현황

당기말과 전기말 현재 회사에 유의적인 영향력을 행사하는 개인은 이주영 개인(특수관계인이 소유하는 주식 포함 지분율 47.4%)입니다.

1) 종속기업 현황

회사명

지분율(%)

당기말

전기말

㈜에스제이키즈
100

100

㈜에스제이유앤아이
66

66

2) 당사와 매출 등 거래 또는 채권ㆍ채무 잔액이 있는 기타 특수관계자

구분
당기
전기
비고

종속기업
㈜에스제이키즈
㈜에스제이키즈

㈜에스제이유앤아이
㈜에스제이유앤아이

-
㈜에스제이글로벌아이앤씨
(*1)

기타 특수관계자
-
㈜데뷰월드와이드
(*2)

(*1)
전기 중 회사는 ㈜에스제이글로벌아이앤씨를 합병하였습니다.

(*2)
전기 중 회사는 ㈜에스제이글로벌아이앤씨를 합병하였습니다.

(2) 매출 및 매입 등 거래

① 당기

(단위: 천원)

특수관계 구분

회사명

매출
이자수익

매입

사업결합

종속기업
㈜에스제이키즈
1,415
91,451
28,830
-

㈜에스제이유앤아이
-
-
38,625
556,147

합계
1,415
91,451
67,455
556,147

② 전기

(단위: 천원)

특수관계 구분

회사명

매출
이자수익

매입

기타

종속기업
㈜에스제이키즈
2,950
16,122
18,355
-

㈜에스제이유앤아이
-
-
795
-

㈜에스제이글로벌아이앤씨(*)
-
9,616
140,100
-

기타 특수관계자
㈜데뷰월드와이드
-
-
-
60,000

합계
2,950
25,738
159,250
60,000

(*)
상기 거래는 지배력을 획득하기 전까지의 거래입니다.

(3) 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무의 주요 잔액

(단위: 천원)

특수관계
구분

회사명

당기말
전기말

매출채권

대여금

기타채무
대여금

종속기업

㈜에스제이키즈
265
2,600,000
-
1,800,000

㈜에스제이유앤아이
35,803
-
3,861
-

합 계

36,068
2,600,000
3,861
1,800,000

(4) 특수관계자와의 자금 거래

(단위: 천원)

특수관계 구분

회사명

당기
전기

대여

회수

대여

회수

종속기업

㈜에스제이키즈
1,300,000
500,000
1,800,000
-

㈜에스제이글로벌아이앤씨
-
-
-
500,000

(5) 지급보증 및 담보제공

당기말 현재 회사가 특수관계자로부터 제공받고 있는 지급보증의 내역은 다음과같습니다.

1) 제공받은 지급보증

(단위: 천USD)

특수관계 구분

제공처

지급보증금액

보증기간(*)

비 고

주요 경영진
하나은행
USD 360

장래지정형

신용장 발행

(*) 보증기간이 정하여 있지 아니함.

(6) 주요 경영진에 대한 보상

주요 경영진은 이사(등기 및 비등기), 이사회의 구성원, 재무책임자 및 내부감사책임자를 포함하고 있습니다. 종업원 용역의 대가로서 주요 경영진에게 지급됐거나 지급될 보상금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분

당기

전기

급여 및 기타 단기종업원 급여

1,985,894
1,592,158

퇴직급여

127,505
38,950

기타장기종업원급여

17,058
26,841

주식기준보상

349,940
-

합 계

2,480,397
1,657,949

35. 동일지배 하의 사업결합

회사는 2019년 10월 31일을 기준으로 ㈜에스제이유앤아이의 사업에 관한 일체의 권리를 양수했습니다. 동 사업결합은 회사의 대표이사인 이주영 개인 및 그 특수관계인을 포함한 개인집단의 지배하에 있는 종속기업간 사업결합에 해당하므로 회사는 사업결합을 장부금액법으로 회계처리했습니다. 사업결합의 세부 내역은 다음과 같습니다.

(1) 사업결합에 대한 개요

회사는 ㈜에스제이유앤아이에게 현금 466백만원을 이전대가로 지불했습니다. 회사는 사업결합을 통하여 시너지 효과를 창출하고 비용 절감을 통한 경영의 효율성을 달성할 수 있을 것으로 판단하고 있습니다.

(2) 사업결합에 대한 회계처리

사업결합으로 취득한 ㈜에스제이유앤아이의 자산은 피취득자의 재무제표상 계상된 사업결합 시점의 장부금액으로 인식됐습니다.

사업결합으로 인수된 ㈜에스제이유앤아이의 자산과 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분
금액

이전대가

현금
556,147

취득한 자산의 계상액

유형자산
31,165

재고자산
419,878

기타금융자산
60,000

기타자산
45,104

인수한 순자산 장부금액
556,147

36. 회계정책의 변경

주석 2.2
에서 설명한
것처럼 회사는 기업회계기준서 제1116호를 2019년 1월 1일부터 소급하여 적용하였으나 기준서의 경과 규정에 따라 허용되는 방법으로 전기 재무제표를 재작성하지 않았습니다. 따라서 새로운 리스 기준에 따른 재분류와 조정은 2019년 1월 1일의 개시 재무상태표에 인식되었습니다. 기업회계기준서 제1116호 '리스'의 채택에 따라 인식된 조정 내역은 다음과 같습니다.

회사는 기업회계기준서 제1116호의 적용으로 종전에 기업회계기준서 제1017호의 원칙에 따라 '운용리스'로 분류하였던 리스와 관련하여 리스부채를 인식하였습니다. 해당 리스부채는 2019년 1월 1일 현재 리스이용자의 증분차입이자율로 할인한 나머지 리스료의 현재가치로 측정되었습니다. 2019년 1월 1일 현재 리스부채의 측정에 사용된 리스이용자의 증분차입이자율은 4.4%~6.4%입니다.

(1) 실무적 간편법의 사용

회사는 기업회계기준서 제1116호를 최초 적용하면서 기준서에서 허용하는 다음의 실무적 간편법을 사용하였습니다.

-
리스가 손실부담계약인지에 대한 종전 평가에 의존한 사용권자산의 손상검토 - 최초 적용일 현재 손실부담계약은 없습니다.

-
최초 적용일 현재 12개월 이내에 리스기간이 종료되는 운용리스를 단기리스와 같은 방식으로 회계처리

-
연장선택권이 있는 계약의 리스기간 결정에 사후판단 사용

또한 회사는 최초 적용일 현재 계약이 리스에 해당하는지 또는 리스가 내재되었는지를 재평가하지 않았습니다. 대신 최초 적용일 이전에 체결된 계약에 대하여 기업회계기준서 제1017호와 기업회계기준해석서 제2104호 '약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정'을 적용하여 종전에 리스로 식별된 계약에 기업회계기준서 제1116호를 적용하였습니다.

(2) 리스부채의 측정

(단위: 천원)

구 분
당기초

전기말 운용리스약정

1,835,978

최초 적용일 현재 리스이용자의 증분차입이자율을 사용한 할인액

1,744,183

(차감): 부채로 인식되지 않은 단기리스료

(30,760)

(차감): 부채로 인식되지 않은 소액자산리스료

(36,614)

가산: 연장선택권에 대한 회계처리 차이로 인한 조정

1,657,243

최초 적용일 현재 인식된 리스부채

3,334,051

인식된 리스부채의 유동분류

유동 리스부채

956,087

비유동 리스부채

2,377,964

합 계

3,334,051

(3) 사용권자산의 측정

부동산 리스계약에 대한 사용권자산은 기업회계기준서 제1116호를 계속해서 적용해온 것처럼 소급하여 측정하였습니다. 그 밖의 사용권자산은 리스부채와 동일한 금액에 전기말 현재 재무상태표에 인식된 리스와 관련하여 선급하거나 미지급한 리스료 금액을 조정하여 측정하였습니다. 최초 적용일 현재 사용권자산의 조정이 요구되는 손실부담리스는 없었습니다.

(4) 최초 적용일 현재 재무상태표에 인식된 조정

회계정책의 변경으로 최초 적용일 현재 재무상태표의 다음 항목이 조정되었습니다.

-
사용권자산: 3,334백만원 증가

-
리스부채: 3,334백만원 증가

□ 이사의 선임

(제2호 의안 : 이사 선임의 건)

가. 후보자의 성명ㆍ생년월일ㆍ추천인ㆍ최대주주와의 관계ㆍ사외이사후보자 여부

후보자성명
생년월일
사외이사
후보자여부
최대주주와의 관계
추천인

심수진
1970.12.19
사내이사
미등기 임원
이사회

강민정
1973.08.23
사내이사
미등기 임원
이사회

총 ( 2 ) 명

나. 후보자의 주된직업ㆍ세부경력ㆍ해당법인과의 최근3년간 거래내역

후보자성명
주된직업
세부경력
해당법인과의
최근3년간 거래내역

기간
내용

심수진
(주)에스제이그룹 캉골사업부 사업담당 및 디자인 연구소 소장
2016.05~2017.04
우진통상 디자인연구소 부장
-

2014.08~2015.11
제로투세븐 CreativeCenter 이사

2013.03~2014.08
제일모직 빈폴키즈팀 디자인수석

강민정
(주)에스제이그룹 헬렌카민스키사업부 사업담당
2013.02~2017.02
에스제이그룹 상품본부장
-

2004.02~2007.06
알앤엘 디앤에이치 헬렌카민스키사업담당

다. 후보자의 체납사실 여부ㆍ부실기업 경영진 여부ㆍ법령상 결격 사유 유무

후보자성명
체납사실 여부
부실기업 경영진 여부
법령상 결격 사유 유무

심수진
해당없음
해당없음
해당없음

강민정
해당없음
해당없음
해당없음

라. 후보자의 직무수행계획(사외이사 선임의 경우에 한함)

※ 해당사항 없음 

마. 후보자에 대한 이사회의 추천 사유

후보자들은 폭넓은 경험과 노하우, 전문성을 겸비한 전문경영인으로 기업경영 및 기업성장에 도움이 될 것으로 판단됨에 따라 추천

확인서

※ 확인서 삽입시 주민등록번호 등 개인정보를 기재하지 않도록 유의하시기 바랍니다.

□ 감사의 선임

(제3호 의안 : 감사 선임의 건)

<감사후보자가 예정되어 있는 경우>

가. 후보자의 성명ㆍ생년월일ㆍ추천인ㆍ최대주주와의 관계

후보자성명
생년월일
최대주주와의 관계
추천인

위진오
1966.06.17
-
이사회

총 ( 1 ) 명

나. 후보자의 주된직업ㆍ세부경력ㆍ해당법인과의 최근3년간 거래내역

후보자성명
주된직업
세부경력
해당법인과의
최근3년간 거래내역

기간
내용

위진오
공인회계사 (대주회계법인 상무)
세무사
2010.07~2017.07
삼정회계법인 금융사업본부 감사파트너
-

다. 후보자의 체납사실 여부ㆍ부실기업 경영진 여부ㆍ법령상 결격 사유 유무

후보자성명
체납사실 여부
부실기업 경영진 여부
법령상 결격 사유 유무

위진오
해당없음
해당없음
해당없음

라. 후보자에 대한 이사회의 추천 사유

회사의 회계와 업무를 감사함에 있어 보다 객관적이고 공정하게 직무를 수행할 수 있을 것으로판단되어 추천

확인서

위진오_확인서

※ 확인서 삽입시 주민등록번호 등 개인정보를 기재하지 않도록 유의하시기 바랍니다.

□ 이사의 보수한도 승인

가. 이사의 수ㆍ보수총액 내지 최고 한도액

(당 기)

이사의 수 (사외이사수)
6 ( 1 )

보수총액 또는 최고한도액
25억원

(전 기)

이사의 수 (사외이사수)
4 ( 1 )

실제 지급된 보수총액
14.8억원

최고한도액
20억원

□ 감사의 보수한도 승인

가. 감사의 수ㆍ보수총액 내지 최고 한도액

(당 기)

감사의 수
1

보수총액 또는 최고한도액
1억원

(전 기)

감사의 수
1

실제 지급된 보수총액
1.2천만원

최고한도액
1억원

※ 참고사항

※ 주주총회 개최 일자: 2020년 03월 26일 

※ 주주총회 집중일 개최 사유 
 당사는 외부감사인의 감사일정과 경영진 및 이사진의 일정, 연결종속회사의 
 결산 및 감사일정 등을 고려하여 금번 주주총회를 불가피하게 주주총회집중일
 에 개최하게 되었습니다. 
 향후 주주총회에서는 주총분산 자율준수프로그램에 적극적으로 참여하고 
 집중일을 피하고 개최가 될 수 있도록 노력하겠습니다.