다이나믹디자인 — 주주총회소집공고 (20190227)
제출인: 다이나믹디자인

주주총회소집공고
2.7
(주)세화아이엠씨

주주총회소집공고

2019 년 02 월 27 일

회 사 명 :
(주)세화아이엠씨

대 표 이 사 :
유 석 우

본 점 소 재 지 :
광주광역시 북구 첨단연신로 29번길 26, 12

(전 화) 062 - 944 - 6161

(홈페이지)http://saehwaimc.com

작 성 책 임 자 :
(직 책)전무
(성 명)김 재 형

(전 화)062 - 944 - 6161

주주총회 소집공고

(제20기 정기주주총회)

주주님의 건승과 댁내의 평안을 기원합니다. 
당사는 상법 제 363조 및 365조와 정관 제 21조 및 23조에 의거 정기주주총회를 아래와 같이 개최하오니 참석하여 주시기 바랍니다. 

- 아 래 -

1. 일 시 : 2019년 03월 29일(금), 오전 9시 00분 

2. 장 소 : 광주광역시 북구 첨단연신로 29번길 26 (세화아이엠씨 본사 _ 복지동)

3. 회의 목적 사항 

가. 보고 사항 : 영업보고 및 감사보고
 
나. 부의 안건

1) 제1호 의안 : 제20기 재무제표(별도, 연결) 승인의 건
2) 제2호 의안 : 이사 선임의 건 (이사회 추천 및 소수주주 추천) 
3) 제3호 의안 : 상근감사 선임의 건 (이사회 추천 및 소수주주 추천)

4) 제4호 의안 : 정관 일부 변경의 건

5) 제5호 의안 : 이사 보수 한도 승인의 건

6) 제6호 의안 : 감사 보수 한도 승인의 건

4. 실질주주의 의결권 행사에 관한 사항

우리 회사의 이번 주주총회에서는 한국예탁결제원이 주주님들의 의결권을 행사할 수 없습니다. 따라서 주주님들께서는 한국예탁결제원에 의결권행사에 관한 의사표시를 하실 필요가 없으며, 종전과 같이 주주총회에 참석하여 의결권을 직접 행사하시거나 또는 위임장에 의거, 의결권을 간접 행사할 수 있습니다.

5. 전자투표에 관한 사항

우리회사는 상법 제368조의4에 따른 전자투표제도를 이번 주주총회에도 활용하기로 결의하였고, 이 제도의 관리업무를 한국예탁결제원에 위탁하였습니다. 주주님들께서는 아래에서 정한 방법에 따라 주주총회에 참석하지 아니하고 전자투표방식으로 의결권을 행사하실 수 있습니다. 

가. 전자투표를 할 인터넷 주소 :「http://evote.ksd.or.kr」

나. 전자투표 행사 기간 : 2019년 03월 19일 ~ 2019년 03월 28일

- 기간 중 오전 9시부터 오후 10시까지 시스템 접속 가능

(단, 마지막 날은 오후 5시까지만 가능)

다. 시스템에서 공인인증서를 통해 주주본인 확인 후 의안별 의결권 행사

- 공인인증서는 증권거래전용 공인인증서 또는 은행ㆍ증권 범용 공인인증서 가능

6. 주주총회 참석시 제출 서류

가. 본인 행사

- 참석장, 본인 신분증 지참

나. 대리 행사

- 참석장, 위임장(주주와 대리인의 인적사항 기재, 인감날인), 대리인의 신분증 지참

 2019년 02월 27 일

광주광역시 북구 첨단연신로29번길 26,12

 주식회사 세화아이엠씨 
 대표이사 유 석 우 (직인생략)

I. 사외이사 등의 활동내역과 보수에 관한 사항

1. 사외이사 등의 활동내역

가. 이사회 출석률 및 이사회 의안에 대한 찬반여부

회차
개최일자
의안내용
사외이사 등의 성명

정태석
(출석률: 100%)
서보욱
(출석률: 50%)
이정
(출석률: 75%)
임선애
(출석률: 64%)

찬 반 여 부

1
2018-01-08
- 임시 주주총회 일정 수립의 건
찬성
찬성
찬성
-

2
2018-01-26
- 2018년 임시 주주총회 일정 수립의 건(안건상정)
 - 정관 일부 변경의 건
 - 이사 선임의 건
 - 감사 선임의 건
 - 신규 차입의 건
찬성
찬성
찬성
-

3
2018-01-29
- 제4회 무기명식 이권부 사모 전환사채 발행의 건
찬성
불참
찬성
-

4
- 제5회 무기명식 이권부 사모 전환사채 발행의 건
찬성
불참
찬성
-

5
- 유상증자 결정의 건
찬성
불참
찬성
-

6
2018-02-14
- 2017년 재무제표(개별) 감사인 제출 승인의 건
찬성
찬성
찬성
-

7
2018-02-19
- 대표이사 선임의 건
-
-
불참
찬성

8
2018-02-28
- 2017년 연결 재무제표 승인 건
-
-
불참
찬성

9
2018-03-05
- 타법인 주식 인수 및 출자의 건
-
-
-
불참

10
2018-03-06
- 2018년 주주총회 일정 수립의 건
 - 정관 일부 변경의 건
 - 임원, 감사 보수 한도 설정의 건
 - 정기주주총회 전자투표 도입의 건
-
-
-
불참

11
2018-03-08
- 정관 일부 변경의 건
 - 당사 보유 디아젠 주식 질권 설정의 건
-
-
-
불참

12
2018-03-12
- 진상조사 위원회 설치 및 운영에 관한 건
-
-
-
찬성

13
2018-03-20
- 2017년도 내부회계관리자의 운영실태평가 보고
-
-
-
찬성

14
2018-03-23
- 자산 담보부 대출에 관한 건
-
-
-
불참

15
2018-03-27
- 전환사채 관련 담보 제공의 건
-
-
-
불참

16
2018-03-28
- 전환사채 관련 담보 제공의 건
-
-
-
불참

17
2018-04-02
- 차입금 연장관련 담보 제공의 건
-
-
-
불참

18
2018-04-10
- 기업윤리규정 및 실천지침 제정에 관한 건
-
-
-
찬성

19
2018-04-19
- 자회사(주식회사 에스에이치아이) 금전 대여 건
-
-
-
불참

20
- 첨단공장 담보 제공의 건
-
-
-
찬성

21
2018-04-30
- 자회사(주식회사 에스에이치아이) 금전 대여 건
-
-
-
반대

22
2018-05-10
- 주식매수 선택권 부여 취소의 건
-
-
-
찬성

23
2018-05-21
- 제3회차 전환사채 매매에 관한 건
-
-
-
찬성

24
2018-05-28
- 자회사(주식회사 에스에이치아이) 금전 대여 건
-
-
-
찬성

25
2018-06-04
- 주요 사규 변경의 건
-
-
-
찬성

26
2018-06-07
- 진상조사위원회 경과 보고
 - 자회사 (에스에이치아이)청산 및 기타 사항 검토
 - 자산 매각 검토의 건
-
-
-
찬성

27
2018-06-11
- QM Hodings 산하 RC Mold and Machine, Inc. 청산의 건
-
-
-
불참

28
2018-06-12
- SAEHAN HOLDINGS LIMITED 증자의 건
-
-
-
불참

29
2018-06-21
- 업무분장 조정의 건
 - 중국 천진세한 대출 연장 절차에 대한 권한 위임의 건
 - 진상조사위원회 조사 결과 보고
-
-
-
찬성

30
2018-06-29
- SAEHWA IMC S.R.L 차입에 관련 권한 위임의 건
-
-
-
불참

31
2018-07-11
- SAEHWA IMC S.R.L 차입 관련 지급 보증의 건
-
-
-
불참

32
2018-07-24
- 한국수출입은행 대출 만기 연장의 건
-
-
-
불참

33
2018-07-26
- 자회사 SAEHWA-IMC. VINA CO.,LTD 금전 대여 건
-
-
-
불참

34
2018-07-31
- 타법인 자산양수에 관한 건
-
-
-
찬성

35
- 타법인 주식 및 출자증권 매각 추진에 관한 건
-
-
-
찬성

36
2018-08-07
- 제5회 무기명식 이권부 사모 전환사채 납입일 변경의 건
-
-
-
찬성

37
- 재감사 재무제표 승인의 건
 - 사내 규정 제정?개정에 관한 건
-
-
-
찬성

38
- 타법인 투자 주식 매각 추진에 관한 건
-
-
-
찬성

39
2018-08-20
- 전환사채 관련 담보 제공의 건
-
-
-
찬성

40
2018-08-21
- 타법인 출자지분 매각에 관한 건
-
-
-
찬성

41
- 한국수출입은행 대출 만기 연장의 건
-
-
-
찬성

42
2018-08-28
- 타법인 출자지분 매각에 관한 건
-
-
-
찬성

43
2018-09-20
- KDB산업은행 대출 만기 연장의 건
-
-
-
찬성

44
2018-10-08
- 제5회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 납입일 변경의 건
-
-
-
찬성

45
2018-10-19
- 사내 규정 제정, 개정에 관한 건
-
-
-
찬성

46
2018-10-30
- 한국수출입은행 대출 만기 연장 및 연대보증 건(QM)
-
-
-
찬성

47
- 한국수출입은행 대출 만기 연장 및 연대보증 건(UTM)
-
-
-
찬성

48
2018-11-21
- 전환사채 담보 제공 연장의 건
-
-
-
찬성

49
2018-11-28
- 채권은행 자율협약 신청의 건
 - 해외법인(베트남) 금전 대여의 건
-
-
-
찬성

50
2018-11-30
- 제5회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채 납입일 변경의 건
-
-
-
찬성

51
2018-12-04
- 타법인 출자지분 매각 관련 양해각서 체결의 건
-
-
-
찬성

52
2018-12-05
- 채권은행협의회 협약에 따른 해외법인 대출 만기 연장 및 연대보증 건
-
-
-
찬성

53
2018-12-06
- 비상대책위원회 구성 및 운영의 건
-
-
-
찬성

54
2018-12-07
- 해외법인(베트남) 금전 대여 변경의 건
-
-
-
찬성

55
2018-12-19
- 타법인 출자지분 매각 계약 체결의 건
-
-
-
불참

56
- 해외법인(청도세화) 기업은행 대출 만기 연장 및 연대보증 건
-
-
-
불참

57
- 전환사채 채권자에 대한 담보 물건 변경의 건
-
-
-
불참

58
- 전환사채 채권자에 대한 담보 물건 변경의 건
-
-
-
불참

59
2018-12-20
- 타법인 출자지분 매각 양해각서의 해제합의서 체결의 건
-
-
-
불참

60
2018-12-27
- 2019년 사업계획 승인의 건
-
-
-
불참

61
2018-12-28
- 해외종속법인 구조조정 검토에 관한 건
-
-
-
찬성

나. 이사회내 위원회에서의 사외이사 등의 활동내역

1) 내부거래 위원회

위원회명
구성원
활 동 내 역

개최일자
의안내용
가결여부

내부거래위원회

정태석(사외이사)

서보욱(사외이사)

-
-
-

2) 사외이사후보추천위원회

위원회명
구성원
활 동 내 역

개최일자
의안내용
가결여부

사외이사후보추천위원회

정태석(사외이사)

서보욱(사외이사)

2018-01-26
- 신규 사외이사 후보 추천 건
가결

3) 보상위원회

위원회명
구성원
활 동 내 역

개최일자
의안내용
가결여부

보상위원회

정태석(사외이사)
이정(사외이사)

서보욱(사외이사)

2017-02-27
- 임원, 감사 보수한도 설정 건
가결

2017-06-07
- 등기임원 및 감사 보수 결정
 에 관한 건
가결

2. 사외이사 등의 보수현황

(단위 : 백만원)

구 분
인원수
주총승인금액
지급총액
1인당 
평균 지급액
비 고

사외이사
4
150
37
9
-

II. 최대주주등과의 거래내역에 관한 사항

1. 단일 거래규모가 일정규모이상인 거래

(단위 : 억원)

거래종류
거래상대방
(회사와의 관계)
거래기간
거래금액
비율(%)

전환사채
(주)얼라이컴퍼니
2018.01~2018.12
50
4.1%

* 기준일 현재 최대주주 변경 전 거래로 2018년 01월 29일 전환사채 발행 결정
 공시를 참고 바랍니다.
* 자산총액 또는 매출총액 1%이상인 거래로서 비율은 매출총액 대비로 작성
 (18년 감사전 연결 재무제표 기준)

2. 해당 사업연도중에 특정인과 해당 거래를 포함한 거래총액이 일정규모이상인 거래

(단위 : 억원)

거래상대방
(회사와의 관계)
거래종류
거래기간
거래금액
비율(%)

SAEHWA IMC S.R.L
제품매출 등
2018.01~2018.12
71
5.9%

* 자산총액 또는 매출총액 1%이상인 거래로서 비율은 매출총액 대비로 작성
 (18년 감사전 연결 재무제표 기준)

III. 경영참고사항

1. 사업의 개요

가. 업계의 현황

1. 산업의 특성

첫째, 타이어 금형과 타이어 제조설비 산업은 타이어 산업 및 자동차 산업과 밀접한 연관성을 갖습니다.

자동차의 생산량은 소비자 기호의 빠른 변화에 따른 디자인 및 신제품 개발주기에 따라 생산량이 증가하고 있으며, 더불어 자동차 소비패턴의 변화(렌트와 리스산업의 확대)에 따라서도 생산량이 증가하고 있습니다. 이러한 자동차 생산량의 증가에 맞춰 타이어 생산량이 함께 증가되고 있습니다. 또한 소비자들의 안정욕구가 증가됨에 따라 타이어 교체주기의 빠른 변화로 타이어 소비량이 늘어나고 있습니다.

둘째, 타이어 금형과 타이어 제조설비는 타이어 제조업체가 요구하는 특정한 사양의 타이어 제품을 생산할 수 있도록 설계, 제작되어야 하며, 타이어 제조업체의 요구에 따라 제품을 생산하는 선주문 후생산 방식의 특성을 가지고 있습니다. 또한 타이어 제품에 대한 최종 소비자의 기호가 다양함에 따라 타이어 금형과 타이어 제조설비 또한 다품종 소량생산 방식의 특성을 갖고 있습니다.

타이어 금형은 타이어 제조업체가 요구하는 규격, 무늬구조, 편평비 및 외관 등 기술변수에 따라 가공생산을 진행하며, 타이어 품종, 규격, 무늬의 변화에 상응한 제품변화를 요구함에 따라 타이어와 타이어 금형은 뚜렷한 “1대 1”의 관계를 가집니다.

셋째, 타이어 금형과 타이어 제조설비 산업은 타이어 제조업체를 대상으로 하는 산업으로 국내 시장보다는 세계 시장을 주요 시장으로 하는 수출 전략적 산업입니다. 당사의 경우 전체 매출액의 80% 이상을 해외 타이어 제조업체에 판매하고 있습니다.

넷째, 타이어 금형은 산업은 시장 장벽이 높은 산업입니다.

타이어 금형과 타이어 제조설비 산업 내 업체들은 타이어를 최종적으로 생산하는 타이어 제조업체에서 요구하는 제품의 품질 및 규격, 납기를 준수하여야 합니다. 게다가 타이어 제조업체는 시장에서 우세적 경쟁지위를 유지하기 위하여 타이어의 부분 변수에 대해 자체의 일련의 규범을 가지고 있으며, 이의 외부 유출을 우려해 한정된 타이어 금형 제조업체와 폐쇄적인 상호 협력/합작 사업형태를 형성하고 있습니다. 그러므로 타이어 금형 제조업체와 타이어 제조업체 사이는 장기적 업무합작 관계이며 단순, 일차적 하청관계가 아닙니다.

이러한 까닭에 타이어 금형 산업은 전방산업 내 타이어 제조업체와의 신뢰성 확보에 오랜 시간과 자본의 투자가 소요되는 시장 진입 장벽이 높은 산업이라 할 수 있습니다.

특히 타이어 금형의 경우 요구되는 기술수준이 매우 높습니다. 타이어의 동적 평형성과 회전정밀도는 타이어 금형의 진원도, 표면 거칠기, 균일도에 좌우되며, 타이어의 견인력, 제동력, 내마모성, 발열성, 배수성과 조작안정성 등 중요 성능은 주요하게 그패턴의 무늬구조에 의해 결정됩니다. 즉, 타이어 무늬의 유형 및 깊이는 타이어 사용성능과 사용수명에 크게 영향을 주는 요소임에 따라 이를 구현하는 타이어 금형에 요구되는 기술수준은 매우 높다고 할 수 있습니다.

타이어 제조업체가 요구하는 타이어 무늬를 타이어 금형을 통하여 확실히 타이어에 구현하기 위해서는 CAD/CAM/CAE 기술을 광범위하게 사용하여 타이어무늬 평면도를 타이어금형 3D 변수로 전환하고 CNC 선반에서 가공하는 과정이 필요합니다. 전체 설계와 생산제조과정은 완전히 수치화 정보로 내부 정보통신망에서 전달되며 수치화 설계, 수치화 전송, 수치화 가공, 수치화 검사와 관리 등 일련의 높은 기술이 필요합니다.

다섯째, 타이어 금형 산업은 규모의 경제 효과가 발생하는 산업입니다.

타이어 제조업체 측면에서는 타이어 제조설비에 투자 시 최초 설비 투자비용 및 고정적인 비용 (감가상각비 등) 이 대규모로 발생합니다. 그렇기 때문에 적정 수준 이상의타이어 생산 규모를 유지해 상대적인 고정비용을 절감시켜야 가격경쟁력을 확보할 수 있는 산업입니다. 즉, 생산 수량의 증가에 따른 생산 비용의 감소 효과가 큰 규모의 경제 효과가 발생하는 자본 집약적인 산업입니다. 이에, 실제로 타이어 제조업체의 경우 대기업 중심으로 구성되어 있습니다.

위와 같은 사유로 타이어 금형업체는 적시에 대량으로 생산하기 위하여 그에 따른 대규모 초기 투자가 요구됩니다. 뿐만 아니라 수시로 타이어 시장변화에 대응하는 타이어 제조업체에 대응하기 위해 유휴생산 및 인원을 확보하게 됩니다.

2. 산업의 성장성

(1) 자동차 산업

2018년 글로벌 자동차 수요 +1.3% 전망하고 있습니다. 2010년 이후 수요 증가율 하락세가 지속하고 있으며, 여전히 저성장이 지속되고 있습니다. 기존 수요 성장의 큰축이었던 중국과 미국은 세제혜택 종료와 회복 완료, 판매 여건 악화로 역성장까지 전망되고 있습니다. 7년 연속 수요감소에서 3년째 회복 중인 유럽의 견고한 성장과, 인도 및 러시와 같은 이머징 시장의 견고한 회복세가 수요 성장을 견인할 전망이며, 유사의 상승은 이머징 시장의 회복의 근거가 되고 있습니다.

자동차 수요 전망.jpg
자동차 수요 전망

글로벌 자동차 산업 전망.jpg
글로벌 자동차 산업 전망

주) 중대형 및 사용 제외

자료 : 각 국 자동차 공업협회, GBIC, 키움증권

(2) 타이어 산업

2018년 타이어 시장의 전망은 2015년 1.1% 수요 성장률을 저점으로 2016년 4.4%, 2017년 2.3%, 2018년 4.6%로 개선 중에 있습니다.

최근 Bridgestone, Goodyear, Michelin 등 주요 업체들은 2016년 초 이후 판가 인하 경쟁의 종결을 실적 가이던스를 통해 시사 하고 있으며, 미국과 유렵 등 글로벌 시장 전체적으로 두차례에 걸쳐 적게는 3%에서 많게는 8%까지 판가 인상을 시행함에 주목되고 있습니다.

글로벌 타이어 수요전망.jpg
글로벌 타이어 수요전망

주) 출처 : LMC(London Management Consulting) World Tire Forecast 

(3) 타이어 금형 산업

타이어 금형 산업은 직접적으로 타이어의 생산량 뿐만 아니라 타이어 생산 종류에 비례하여 성장, 발전합니다. 상기에서 살펴본 바와 같이, 타이어 금형 산업 또한 유사한성장세를 보일 것으로 전망됩니다. 이처럼 타이어 생산량과 타이어 금형 생산량은 대체적으로 비례 관계를 갖지만, 최근 타이어 디자인, 성능 개선 등의 갱신 속도가 빨라지고 고품질 타이어 시장의 발전 속도가 빨라짐에 따라 타이어 금형의 사용 수명 단축에 따른 추가적인 성장 요인도 존재할 것으로 판단됩니다.

1) 타이어의 대형화

17인치 이상의 고인치 타이어 수요가 증가함에 따라 소형차에도 17인치 이상의 고인치 타이어가 장착되고 있으며 이는 RE타이어 수요 믹스에도 영향을 미칠 것으로 전망되고 있습니다.

17inch 이상의 고인치 타이어는 연평균 15%의 고성장을 지속할 전망입니다.

국내 3개사의 고인치 타이어의 capa 비중은 12년 대비 평균 5%정도 확대되고 있습니다

2020년 4.44 억만본으로 2015년 대비 2배.jpg
고인치 타이어 전망

주) 출처 : Fnguide,LMC, 유진투자증권

또한 17인치 이상 고인치 타이어 시장은 2010년 대비 2015년, 2015년 대비 2020년 각각 2배 이상의 성장이 예상됩니다. 개별 타이어당 매출총이익은 저인치 대비 고인치가 2.8배 차이가 남으로써, 2018년 현재 65%의 매출총이익 비중을 차지하고 있는

저인치 시장은 2020년 50%로 축소될 전망입니다.

2) UHPT타이어(초고성능타이어)의 확산
 
초고성능타이어(UHPT, Ultra High Performance Tire)란 일반 타이어에 비해 폭이 넓고 높이가 낮은 타이어로 고속 주행 시 안정성 강화에 중점을 두어 핸들링과 승차감이 우수한 특징을 지닙니다. 초고성능타이어는 주로 수입차와 고성능 스포츠카에만 사용되었으나 최근 2010~2014년에 UHPT열풍이 불었습니다. 미국에서는 고성능 타이어(OE기준) 비중이 2010년 34.1%에서 2016년 53.3%로 가파르게 상승했습니다. 또한 신차를 중심으로 빠르게 확산됐던 고성능타이어(UHPT)가 교체용으로 빠르게 확산될 것으로 예상되고 있습니다. 교체용 시장은 신차용보다 규모가 더 크고, 수익성 또한 더 높은 시장으로 알려져 있으며, 실제로 미국에서 UHPT의 확산경로를 보면, 교체주기에 따라 신차용에서 교체용으로 채택비중이 빠르게 높아지고 있습니다. RE는 OE보다 4년 정도 늦게 고성능타이어 채택 비중이 올라오고 있으며, 2014년 34.6%에서 2016년 40.4%로 상승했습니다. 4년을 교체 주기로 판단해 보았을 때, 2018년에는 RE도 고성능 비중이 50%에 달할 것으로 전망하고 있습니다.

3) 친환경타이어 생산 확대

한편, 자동차 연비가 2% 개선되는 친환경 타이어도 단가가 30% 정도 높으며, 각국의자동차 연비규정이 강화됨에 따라 타이어 제조업체는 이러한 친환경 타이어 생산을 증가시킬 것이며, 이는 타이어 금형 수요의 증가로 귀결될 것으로 예상됩니다.

4) 글로벌 타이어업체 Brand 다변화 추이 지속

글로벌 Top 타이어업체는 프리미엄 제품 뿐만 아니라 Second Tier 브랜드를 출시함으로써 브랜드 다변화를 통한 제품별 Positioning을 다르게 하고 있습니다. 다변화 전략을 통해 신흥메이커 추격 대응 및 수주기반 확대 활동을 영위 중입니다.

[글로벌 타이어업체 Brand 다변화 현황]

글로벌 순위

메이커

별도 Brand

1

Bridgestone

Firestone, Dayton, Fuzion

2

Michelin

Uniroyal, BF Goodrich

3

Goodyear

Dunlop, Kelly

7

Hankook

Laufenn

9

Chengshin

Maxxis주1), Sakura주2), Presa주3)

주1) Maxxis는 승용차용 타이어의 고가브랜드로 글로벌 Top3 대비 10~15% 가격 차이

주2) Sakura는 Chengshin과 유사한 가격의 중저가 브랜드로 중국 시장 내 저가메이커와 경쟁

주3) Presa는 LTR 및 TB에서 고가 제품 판매를 목표로 함

라. 경기변동의 특성

타이어 산업은 자동차 산업의 발전 여부와 개인소득의 증감에 영향을 받으며, 신차용타이어 수요는 자동차 생산대수와, 교환용 타이어 수요는 차량 보유대수와 밀접한 관계를 가집니다. 타이어 수요는 자동차 판매에 영향을 많이 받으나 경기 민감도 측면에서 자동차 수요와 달리 OE 판매가 감소하면 RE 수요가 증가하기에 경기침체기에도 상대적으로 안정적인 매출을 유지하는 산업입니다. 따라서 타이어 산업과 직결되는 타이어 금형산업 또한 안정적인 매출을 유지하는 산업입니다.

반면에 타이어 제조설비 산업은 설비투자 사업으로서 타이어 산업, 자동차 산업 등 전방산업의 수요 변동에 따라 영향을 받는 사업입니다. 특히 타이어 제조설비는 수요특성상 고객의 주문에 따라 생산되는 구조로 타이어 제조업체의 경기에 영향을 받습니다.

국내 타이어 제조업체인 한국타이어, 금호타이어, 넥센타이어 등은 과거에는 국내 공장으로의 설비 투자가 많았으나, 최근에는 국내 투자보다는 해외 현지 생산공장 설립등 해외 투자에 집중하고 있으며, 매출 측면에서도 내수보다 해외 수출 비중이 높고, 타이어 수요 변화 및 해외 타이어 관련법규에 따라 민감한 특성을 보입니다.

또한 국내 타이어 제조업체의 해외 진출 시 타이어 금형 및 제조설비 업체도 동반 진출하는 사례가 많아지고 있으며, 국내 타이어 제조업체 외 글로벌 타이어 제조업체와의 거래 관계 또한 빈번함에 따라 타이어 제조업체와 마찬가지로 세계 경기에 영향을받는 특성을 보입니다.

마. 경쟁요소

주요 사업인 타이어 금형 사업에서 당사는 국내 시장에서 기술적 우위를 점하고 있습니다. 당사는 전방산업에 속하는 타이어 시장에서 경쟁업체 대비 고도의 기술력으로 쌓아 온 명성 및 업력과 당사의 영업력을 기반으로 타이어 금형 시장 내에서 국내 및 세계적으로 독보적인 위치를 차지하고 있습니다.

국내에서 타이어 금형을 생산하는 기업은 크게 두 부류로 나눌 수 있습니다. 첫째로 타이어 회사에서 자체적으로 금형을 생산하는 경우로(in-house), 한국타이어를 대표적인 예로 들 수 있습니다. 다음은 타이어 회사에서 타이어 금형 전문 생산업체에 금형 생산을 발주하는 경우로, 당사가 이에 해당합니다.

타이어 금형을 전문적으로 생산하는 업체는 국내에는 당사, MK테크놀로지, 세영TMS, 대광기업 등 4개 가량의 기업을 제외하고는 개인기업 등 군소 업체의 형태로 운영되고 있습니다. 당사는 경쟁사 대비 앞선 기술력과 대규모 생산설비, Know-How를 바탕으로 국내에서는 금호타이어, 넥센타이어에 납품하고 있습니다.
국내 경쟁사의 Positioning을 살펴보면 MK테크놀로지는 기존에 한국타이어, 넥센타이어, 그 외 메이져 타이어업체 등 30여개 타이어업체와 거래를 해왔으나, 2011년 가을 한국타이어에 인수되면서 현재는 한국타이어의 In-house로서 한국타이어로의 매출에 집중을 하고 있는 상황입니다. 한편, 세영TMS와 대광기업의 경우 전량 국내 타이어업체(세영TMS : 한국타이어, 넥센타이어, 대광기업 : 한국타이어)에 납품 중인 상황입니다.

바. 회사의 경쟁상 강점

상기와 같은 경쟁 구도하에서 타이어 금형 업체의 주요 경쟁요소는 수주 산업의 특성상 결국 얼마나 많은 타이어 제조업체와 긴밀한 협조 관계를 유지하고 있는가 하는 것으로 귀결 될 것이며, 다년간의 업력을 통하여 쌓은 우량 매출처 확보, 차별화된 몰드 구현 능력, M&A 및 현지 법인 진출을 통한 수주 증대 노력 등은 향후 당사의 시장 점유율 증대에 있어서 핵심 요소가 될 것으로 판단됩니다. 각 사항에 대하여 자세히 살펴보면 다음과 같습니다.

(1) 우량 매출처(메이져 타이어업체) 확보

일반적으로 메이져 타이어 업체와의 계약체결을 위해서는 최소한 3 ~ 5 년간의 테스트 수주 기간을 거쳐야 하며, 이 기간 동안 i) 1~2조 정도의 금형 발주를 통한 금형 품질 테스트, ii) 특정 기한 내 다량의 금형 생산 발주를 통한 생산 CAPA 및 납기 대응력테스트 등 품질, 생산 CAPA, 납기 대응력 등 측면에서 다각적인 테스트를 거치게 됩니다. 이와 같이 장기간의 테스트 기간을 거치는 이유는 타이어의 성능은 금형의 품질에 직결되며, 자동차 회사에 대한 타이어 제조업체의 납기 대응력은 타이어 제조업체의 주요경쟁력이기 때문입니다. 이렇듯 상기와 같은 엄격한 테스트 과정을 거쳐서 국내업체뿐만 아니라 피렐리, 요코하마, 컨티넨탈, 스미토모 등과 공급 계약을 체결한 것은 그 자체로 당사의 기술력을 반증하는 한 예라고 볼 수 있습니다.
또한 일본 브리지스톤사와도 2015년부터 테스트 수주를 진행하였으며, 2016년5월 품질감사를 거쳐 2017년 2월부터 첫 수주를 통해 정식거래가 이루어지고 있습니다. 또한 이탈리아에 있는 브릿지스톤 유럽 기술센터 TCE(Technical Center Europe)로부터 테스트 제품을 수주 하여 개발 중에 있으며, 2018년 4월, 개발품을 공급하여 브릿지스톤 유럽 구매본부와도 지속적으로 협력 관계를 구축 하고 있습니다.

따라서, 상기 주요 메이져 타이어업체를 매출처로 두고 있다는 점은 향후 당사의 안정적인 매출 창출에 있어서 긍정적으로 작용할 것으로 판단되며, 실제로 이들 업체에대한 매출은 지속적인 증가 추세에 있습니다. 뿐만 아니라 상기 우량 매출처 확보는 신규 거래처 발굴에 있어서도 당사에 유리하게 작용하여 2013년 이후 당사는 신규고객사를 지속적으로 추가하고 있습니다. Michelin(2017년 매출액 기준 2위), Iceland Tyres, JK Tyre(27위), Belshina(34위), Nizhnekamskshina(40위), Cordiant(52위), Petlas(55위), Barez Tire Group(57위)에 타이어 금형을 공급 하였고, 아프리카 튀니지에 있는 STIP사와도 거래를 진행 하고 있습니다.

(2) 차별화된 몰드 구현 능력

당사는 국내 최초로 분절주형 제조법을 개발하였으며, 기존 주형 제조법인 링 타입 주형 제조법(링 모양으로 주형을 제조한 뒤 주형을 분할하여 금형으로 사용)에 비하여 분절 주형 제조법(최초 주형 제조 단계에서부터 분할 된 형태로 제조하여 금형으로 사용)으로 변경하면서 품질향상 및 대량 생산이 가능해져 생산시간이 단축되면서 매출증대에 기여하였습니다.

(3) M&A 및 현지 법인 진출을 통한 수주 증대 노력

당사는 유니버셜타이어몰드, QM홀딩스 등 타이어 금형 산업 내 경쟁업체 인수를 통하여 세계적인 타이어 제조업체를 고객사로 추가 확보(유니버셜타이어몰드 : 브리지스톤 2015년 업계 1위, QM홀딩스 : 굿이어 2015년 업계 3위, 컨티넨탈 2015년 업계4위)하였으며, 동 법인을 통하여 미주, 유럽 시장의 생산기지를 확장 하였습니다.

또한, 지속적인 점유율 확대를 위하여 세계 주요 시장별 생산/판매 거점 기지 구축을 진행 중에 있습니다. 당사는 천진세한모구, 청도세화모구, 남경세한모구, 세한홀딩스(상기 중국법인 지주사)를 통하여 중국 시장에 진출하였으며, 상기 언급한 유니버셜타이어몰드, QM홀딩스를 통하여 미주 시장에 진출하였습니다.

한편, 세화아이엠씨 비나의 경우 금호타이어 베트남 생산법인을 대응하기 위하여 베트남 시장에 진출(설립)하였고, 2011년 10월 루마니아 현지법인인 세화아이엠씨에스알엘을 설립, 계속적으로 2013년 러시아 및 미국에 신규법인을 설립하여 신규 고객사창출 및 기존 고객사로부터의 수주 물량을 확대 하였고, QM산하에 멕시코법인 QMX에서도 피렐리사와 컨티넨탈사와 같은 우량 고객사를 지근거리에서 제품유지보수 서비스를 진행 하고 있습니다. 현재 러시아 Kaluga 지역에 설립된 KMS법인도 당사의 우량 고객사인 요코하마 러시아 공장과의 협력관계 구축을 위해 영업, 기술적인 의사소통을 진행 하고 있습니다.

나. 회사의 현황

(1) 영업개황 및 사업부문의 구분

(가) 영업개황

당사는 타이어금형 및 타이어제조설비를 세계 유수의 타이어제조업체에 공급하고 있습니다.

2016년 미국 및 중국시장의 부진으로 실적저조로 이어졌으나, 향후 글로벌 타이어 수요는 견조한 수요성장 및 믹스향상이 예상되고 있습니다.
최근 타이어의 대형화, UHPT타이어(초고성능타이어)의 확산, 친환경타이어 생산 확대 등의 추가적인 성장요인도 존재 합니다.
향후 성장전략으로 차별화된 몰드 구현 능력과 영업력을 바탕으로 우량 매출처의 지속적 확보와 지속적으로 손실이 발생하고 있는 해외법인의 구조조정을 통해 기초사업 안정화를 이뤄, 매출증대에 노력할 예정 입니다.

 (나) 공시대상 사업부문의 구분

당사와 연결종속회사가 주요 사업으로 영위하고 있는 부문은 1) 타이어 금형, 2) 타이어 제조설비 사업부문입니다.

1) 타이어 금형 부문

타이어금형은 타이어 생산공정 중 가류공정에 필요한 소모품으로서, 그린타이어 (민무늬타이어) 라 불리는 원형 타이어에 타이어 패턴 (디자인), 무늬, 고객사 로고 등을 구현하기 위한 소모품입니다. 즉, 타이어의 성능 (타이어 유형별 기능 구현) 및 상품성을 부여하는 일체의 금형을 말하며, 완성 타이어를 만들기 위한 하나의 제조설비의소모품으로 볼 수 있습니다. 또한 타이어금형은 타이어 제조설비 중 타이어에 '생명을 부여한다' 라고 표현될 정도로 타이어의 기능 및 상품성을 결정짓습니다.

2) 타이어 제조설비 부문

타이어금형 외 당사는 성형기, 드럼 등 타이어제조설비 사업을 영위 중에 있습니다. 타이어 생산공정상 성형단계는 그린타이어 (민무늬타이어) 를 만들기 위한 단계로서 당사는 그린타이어를 만들기 위한 설비인 성형기 (드럼 포함) 를 제작하여 판매하고 있습니다. 성형기는 그린타이어 (민무늬타이어) 를 구성하는 요소들을 성형기 내에 장착된 드럼을 통해 결합하는 장비로서 타이어의 품질을 좌우하는 주요한 설비입니다.

(2) 시장점유율

당사가 영위하고 있는 타이어 금형 과 타이어 제조설비 산업의 폐쇄적인 시장 구조로인하여 경쟁업체의 정보 또한 외부 누출이 통제되고 있는 상황입니다. 다만, 전 세계 타이어 수요량을 근거로 당사가 공급하는 제품의 수요량을 예측할 수 있으며, 타이어제조업체에 납품하는 타이어 금형 및 타이어 제조설비 업체와의 실적 비교를 통하여 당사의 시장점유율을 가늠할 수 있습니다.

(1) 타이어 금형 산업 내 시장점유율

타이어 시장규모는 2017년 기준 세계적으로 약 18.3억본의 시장규모를 형성하고 있습니다. 타이어 금형은 타이어 생산량에 비례하여 그 규모를 추정할 수 있으며, 세계 타이어 금형 시장 규모는 다음 표와 같이 추정됩니다. 그 추정된 시장규모에 따라 당사 금형 사업부문의 점유율은 2015년 6%, 2016년 5%, 2017년 4% 를 나타내고 있습니다.

【글로벌 타이어 금형 시장규모 및 당사 시장 점유율】

(단위: 백만본, 조, 억원)

구 분

2013

2014

2015

2016

2017

2018

2019

2020

2021

글로벌타이어수요량

1,642

1,703

1,722

1,772

1,834

1,914

1,988

2,052

2,118

타이어금형시장(수요량 기준)

164,200

170,300

172,200

177,200

183,400

191,400

198,800

205,200

211,800

타이어금형시장(매출액 기준)

32,840

34,060

34,440

35,440

36,680

38,280

39,760

41,040

42,360

주1) 글로벌 타이어 수요량 출처 : LMC World Tire Forecast

주2) 타이어금형 시장 규모는 당사 추정치

주3) 타이어금형 1조당 타이어 10,000본 생산 가정

주4) 타이어금형 1조당 평균 판매금액 2,000만원 가정

(3) 시장의 특성

타이어금형 시장의 수요 점유율은 세계 타이어 제조업체의 시장 점유율과 그 비율이 매우 일정한 현상을 보이고 있습니다. 세계 타이어 업계는 세계 상위 10개사가 약 60%의 시장점유율을 차지하고 있으며 중국, 인도 등 개발도상국의 현지 타이어 제조업체가 자국의 자동차 산업의 발전에 힘입어 지속적으로 성장을 하고 있는 상황이었습니다. 이에 따라 중국 로컬 타이어 금형 업체 (하오마이, 거륜 등)는 선진 타이어 금형업체보다 상대적으로 우수한 원가 경쟁력을 기반으로 자국 타이어 시장을 공략할 중저가 타이어 금형을 앞세워 자국 시장에서의 경쟁력을 확보하고 있었습니다. 하지만,중국 내 공장 운영을 위한 부대 비용 지속 증가, 타이어 업체 간 극심한 경쟁 심화 및 15년 7월 부, 미국의 중국산 승용차, 경트럭 타이어 대한 반덤핑, 보조금 관세 부과 정책 시행으로 인해, 중국 내 군소 타이어 업체 간 이합집산 거듭 진행 중입니다. 또한 중국 내 공장 운영 중인 세계 유수 타이어 업체들은 중국 공장의 생산량을 감소시키고 동남아 국가, 미국 및 멕시코 등으로 투자를 계획하고 있는 추세입니다. (참고 2016년 기준 타이어 회사 투자 계획) 
중국 내 공장 운영 중인 세계 유수 타이어 업체들은 중국 공장의 생산량을 감소시키고 동남아 국가, 미국 및 멕시코 등으로 투자를 계획하고 있는 추세입니다. (참고2016년 기준 타이어 회사 투자 계획).

<2016년 기준 TOP 10 타이어 회사 투자 계획>

구분

아시아

NA

유럽

일본

중국

태국

인도네시아

인도

미국

멕시코

헝가리

루마니아

브리지스톤

2018년 목표

시설 확장

-

-

-

-

2018년 목표

시설 확장

-

2017년 목표

시설 확장

-

미쉐린

-

-

-

-

-

-

2017년 목표

공장 신설

-

-

굳이어

-

2017년 목표

시설 확장

시설 확장

-

-

-

2017년 목표

공장 신설

-

-

컨티넨탈

-

2019년 목표

시설 확장

-

-

-

-

-

-

피렐리

-

-

-

-

-

-

2018년 목표

시설 확장

-

2021년 목표

시설 확장

스미토모

-

-

2016년 목표

시설 확장

-

-

-

-

-

-

한국

-

-

-

-

-

2016년

공장 신설

-

-

-

요코하마

2018년

시설 확장

-

-

-

-

2017년 목표

공장 신설

-

-

-

맥시스

-

-

2017년 초 
목표생산가동

2017년 초 
생산가동목표

-

-

-

-

중책

-

2016년12월 
목표생산가동

-

-

-

-

-

-

<그 외 세화 고객사 투자 계획>

구분

대만

미국

체코

헝가리

인도

지티

-

2017년 목표

공장 신설

-

-

-

넥센

-

-

2018년 목표

공장 신설

-

-

노키안

-

2017 부지 선정

공장 신설

-

-

-

아폴로

-

-

-

2017년 1분기

신설공장 생산 착수

2017년 목표 
공장 신설

페데랄

2017년 3분기 
양산 목표

-

-

-

-

칭다오 센츄리

-

2018년 목표

공장 신설

-

-

-

(4) 신규사업 등의 내용 및 전망

- 당사는 기초사업인 타이어금형 및 타이어제조설비 사업의 안정화를 바탕으로 , 3D 프린터 관련 업계와 제휴를 확대와 향후 성장성 및 수익성을 갖춘 업체에 대하 적극적 M&A 및 시너지 효과를 추구할 예정 입니다.

(5) 조직도

조직도

2. 주주총회 목적사항별 기재사항

□ 재무제표의 승인

※ 재무제표는 외부감사인의 감사가 완료되지 않은 상태에서 작성된 자료이며, 외부
감사인의 회계감사 및 정기주주총회 승인과정에서 변경될 수 있습니다.

가. 해당 사업연도의 영업상황의 개요

Ⅲ. 경영참고사항의 1.사업의 개요 참조

나. 해당 사업연도의 대차대조표(재무상태표)ㆍ손익계산서(포괄손익계산서)ㆍ자본변동표ㆍ이익잉여금처분계산서(안) 또는 결손금처리계산서(안)ㆍ현금흐름표

1) 연결재무제표

- 연결 재무상태표

연결재무상태표

제20기(당) 기말 2018년 12월 31일 현재

제19기(전) 기말 2017년 12월 31일 현재

주식회사 세화아이엠씨와 그 종속기업
(단위: 원)

과 목
제 20 기 (당) 기말
제 19 기 (전) 기말

자 산

Ⅰ. 유동자산

72,765,941,722

83,518,526,304

현금및현금성자산
7,840,586,519

6,564,156,104

단기금융상품
8,565,887

495,053,218

매출채권
24,780,982,805

43,840,153,200

기타수취채권
10,455,729,618

11,862,944,759

기타금융자산

8,084,899

재고자산
12,930,840,740

17,265,596,130

기타유동자산
654,640,521

2,506,261,653

매각예정자산
14,691,555,443

-

당기법인세자산
1,403,040,189

976,276,341

Ⅱ. 비유동자산

104,299,497,636

158,926,913,530

장기금융상품
2,289,204,629

4,500,000

장기매출채권
700,883,837

2,202,907,276

기타수취채권
(262,284,602)

2,202,907,276

기타금융자산
5,809,810,536

15,631,699,667

유형자산
86,765,462,995

121,854,361,816

무형자산
1,809,775,458

4,834,800,402

투자부동산

1,411,447,983

관계기업및공동지배기업투자

5,944,870,641

기타자산
889,536,634

2,021,646,716

이연법인세자산
6,297,108,149

5,020,679,029

자산총계

177,065,439,358

242,445,439,834

부 채

Ⅰ. 유동부채

135,680,575,192

160,156,922,484

매입채무
11,378,803,021

19,694,879,397

기타지급채무
14,060,537,292

13,438,992,683

차입금및사채
91,708,341,690

110,943,924,471

기타금융부채
675,485,251

974,070,141

기타유동부채
6,471,290,617

6,829,855,359

유동충당부채
4,694,015,363

3,151,838,746

당기법인세부채
5,144,579,878

5,123,361,687

매각예정비유동부채
1,547,522,080

Ⅱ. 비유동부채

8,702,213,666

14,024,630,563

장기기타지급채무
10,946,819

16,127,949

장기차입금
4,201,252,075

7,560,092,264

장기기타금융부채
1,485,725,327

2,052,000,903

비유동충당부채

2,216,369,329

확정급여부채
2,701,792,707

1,131,345,529

이연법인세부채
302,496,738

1,048,694,589

부채총계

144,382,788,858

174,181,553,047

자 본

Ⅰ. 지배기업소유주지분

44,523,009,354

67,346,655,667

자본금
14,701,033,500

14,025,358,000

주식발행초과금
70,179,805,050

66,855,481,590

결손금
(48,806,490,259)

(10,625,295,974)

기타포괄손익누계액
(5,072,346,353)

(3,657,675,980)

기타자본
748,788,031

748,788,031

Ⅱ. 비지배지분

931,860,531

917,231,120

자본총계

32,682,650,500

68,263,886,787

부채와 자본총계

177,065,439,358

242,445,439,834

- 연결 포괄손익계산서

연 결 포 괄 손 익 계 산 서

제 20(당) 기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지

제 19(전) 기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

주식회사 세화아이엠씨 및 그 종속기업
(단위: 원)

과 목
제 20(당) 기
제 19(전) 기

Ⅰ. 매출액

120,831,257,412

165,349,940,832

Ⅱ. 매출원가

112,699,636,248

141,570,096,571

Ⅲ. 매출총이익

8,131,621,164

23,779,844,261

Ⅳ. 판매비와관리비

32,964,435,882

28,000,669,761

Ⅴ. 영업이익(손실)

(24,832,814,718)

(4,220,825,500)

Ⅵ. 금융손익

(5,188,511,003)

(3,415,991,346)

금융수익
3,683,913,928

7,525,523,714

금융원가
(8,872,424,931)

(10,941,515,060)

Ⅶ. 관계기업및공동지배기업투자손익

(6,204,696,801)

275,332,021

Ⅷ. 기타영업외손익

(4,794,624,543)

(27,067,771,919)

기타영업외수익
10,060,427,750

8,275,135,060

기타영업외비용
(14,855,052,293)

(35,342,906,979)

Ⅸ. 법인세비용차감전순손익

(41,020,647,065)

(34,429,256,744)

Ⅹ.법인세비용(수익)

(1,543,817,031)

(696,299,289)

XI. 당기순손실

(39,476,830,034)

(33,732,957,455)

XII. 기타포괄손익

212,995,233

(2,036,563,112)

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 포괄손익:

순확정급여부채의 재측정요소
-

(85,404,284)

지분법이익잉여금변동
-

18,774,612

기타포괄손익-공정가치측정지분상품 평가손익
(4,186,242)

-

후속적으로 당기손익으로 재분류되는 포괄손익:

지분법자본변동
259,826,160

(129,767,440)

해외사업환산손실
(42,644,685)

(1,840,166,000)

XIII. 총포괄손실

(39,263,834,801)

(35,769,520,567)

XIV. 당기순손실의 귀속

(39,476,830,034)

(33,732,957,455)

지배기업소유주지분
(39,494,412,128)

(33,792,234,485)

비지배지분
17,582,094

59,277,030

XV. 총포괄손실의 귀속
(39,263,834,801)

(35,769,520,567)

지배기업소유주지분
(39,278,464,212)

(35,831,307,730)

비지배지분
14,629,411

61,787,163

XVI. 주당이익(손실)

기본주당손실
(1,367)

(1,217)

- 연결 자본변동표

연 결 자 본 변 동 표

제 20(당) 기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지

제 19(전) 기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

주식회사 세화아이엠씨 및 그 종속기업
(단위: 원)

과 목
자본금
주식발행초과금
이익잉여금(결손금)
기타포괄손익누계액
기타자본
비지배지분
총 계

2017년 1월 1일(전기초 보고금액)
5,941,320,000
74,917,119,590
71,472,406,580
(1,727,224,206)
1,852,785,435
2,427,910,116
154,884,317,515

재무제표 재작성으로 인한 변동(주 40)
-
22,400,000
(47,060,975,797)
41,991,799
328,202,848
(1,553,468,509)
(48,221,849,659)

2017년 1월 1일(당기초)
5,941,320,000
74,939,519,590
24,411,430,783
(1,685,232,407)
2,180,988,283
874,441,607
106,662,467,856

총포괄손익:

당기순손실
-
-
(33,792,234,485)
-
-
59,277,030
(33,732,957,455)

순확정급여부채의 재측정요소
-
-
(85,404,284)
-
-
-
(85,404,284)

지분법이익잉여금변동
-
-
18,774,612
-
-
-
18,774,612

지분법자본변동
-
-
-
(129,767,440)
-
-
(129,767,440)

해외사업환산손익
-
-
-
(1,842,676,133)
-
2,510,133
(1,840,166,000)

자본에 직접 인식된 소유주와의 거래:

무상증자
8,084,038,000
(8,084,038,000)
-
-
-
-
-

자기주식의 취득
-
-
-
-
(1,420,666,920)
-
(1,420,666,920)

주식선택권 환입
-
-
-
-
(11,533,332)
-

(11,533,332)

연차배당
-
-
(1,177,862,600)
-
-
(18,997,650)
(1,196,860,250)

2017년 12월 31일(전기말)
14,025,358,000
66,855,481,590
(10,625,295,974)
(3,657,675,980)
748,788,031
917,231,120
68,263,886,787

2018년 1월 1일(당기초 보고금액)
14,025,358,000
66,855,481,590
(10,625,295,974)
(3,657,675,980)
748,788,031
917,231,120
68,263,886,78

회계정책변경
-
-
1,630,618,289
(1,630,618,289)
-
-
-

2018년 1월 1일(당기초)
14,025,358,000
66,855,481,590
(8,994,677,685)
(5,288,294,269)
748,788,031
917,231,12
68,263,886,787

총포괄손익:

당기순손실
-
-
(39,494,412,128)
-
-
17,582,094
(39,476,830,034)

지분법자본변동
-
-
-
259,826,160
-
-
259,826,160

기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손익
-
-
-
(4,186,242)
-
-
(4,186,242)

해외사업환산손익
-
-
-
(39,692,002)
-
(2,952,683)
(42,644,685)

자본에 직접 인식된 소유주와의 거래:

유상증자
675,675,500
3,324,323,460
-
-
-
-
3,999,998,960

2017년 12월 31일(당기말)
14,701,033,500
70,179,805,050
(48,489,089,813)
(5,072,346,353)
748,788,031
931,860,531
33,000,050,946

- 연결 현금흐름표

연 결 현 금 흐 름 표

제 20(당) 기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지

제 19(전) 기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

주식회사 세화아이엠씨 및 그 종속기업
(단위: 원)

과 목
제 20(당) 기
제 19(전) 기

Ⅰ. 영업활동으로 인한 현금흐름

13,713,273,466

(26,156,854)

영업활동에서 창출된 현금흐름
18,495,290,709

2,753,092,115

이자의 수취
167,574,959

357,717,453

이자의 지급
(5,321,463,765)

(4,274,702,810)

법인세의 납부(환급)
371,871,563

1,137,736,388

Ⅱ. 투자활동으로 인한 현금흐름

4,790,025,070

1,460,634,167

금융상품의 감소
40,756,035,641

55,000,000

대여금의 회수
1,702,075,213

7,169,065,694

기타금융자산의 감소
4,415,096,691

3,724,706,431

유형자산의 처분
3,753,571,180

14,807,884,919

무형자산의 처분
(2,837,201)

59,907,196

투자부동산의 처분
1,884,902,800

-

매각예정비유동자산의 처분
13,000,000,000

-

임대보증금의 증가
9,922,766

25,000,000

기타금융자산의 증가
(3,274,317,322)

(1,268,641,368)

금융상품의 증가
(42,569,324,270)

(526,416,000)

대여금의 증가
(347,855,237)

(3,313,737,504)

매도가능금융자산의 증가
-

(10,000,000,000)

유형자산의 취득
(3,105,803,494)

(8,722,888,070)

무형자산의 취득
(363,801,874)

(488,247,131)

관계기업주식의 취득
(11,000,000,000)

-

임대보증금의 감소
(67,639,823)

(61,000,000)

Ⅲ. 재무활동으로 인한 현금흐름

(16,290,813,231)

(8,923,229,246)

차입금의 증가
21,307,640,038

39,344,026,645

전환사채의 발행
-

15,000,000,000

자기주식의 취득
-

(1,420,666,920)

차입금의 상환
(56,807,750,284)

(49,783,174,789)

금융리스부채의 상환
(867,552,150)

(1,290,373,751)

전환사채의 상환
(6,933,770,063)

유상감자
3,999,998,960

전환사채의 발행
23,000,000,000

금융리스부채의 차입
10,620,268

비지배주주지분 취득
-

(9,576,934,689)

배당금의지급
-

(1,196,105,742)

Ⅳ. 현금및현금성자산의 증가(감소)

2,212,485,305

(7,488,751,933)

Ⅴ. 기초의 현금및현금성자산

6,564,156,104

15,192,646,545

Ⅵ. 현금및현금성자산의 환율변동효과

(732,874,969)

(1,139,738,508)

Ⅶ. 기말의 현금및현금성자산

8,043,766,440

6,564,156,104

2) 재무제표

- 재무상태표

재 무 상 태 표

제 20(당) 기말 2018년 12월 31일 현재

제 19(전) 기말 2017년 12월 31일 현재

주식회사 세화아이엠씨
(단위: 원)

과 목
제 20(당) 기말
제 19(전) 기말

자 산

Ⅰ. 유동자산

50,998,858,727

38,673,300,601

현금및현금성자산
2,232,257,745

1,514,456,721

단기금융상품
-

471,416,000

매출채권
19,082,519,746

16,866,181,042

기타수취채권
10,207,265,447

7,379,771,209

기타금융자산
-

8,084,899

재고자산
7,930,765,490

9,516,678,414

기타자산
138,442,354

2,319,416,751

당기법인세자산
263,130,999

597,295,565

매각예정비유동자산
11,144,476,946

Ⅱ. 비유동자산

95,582,287,505

137,872,810,977

장기금융상품
2,289,204,629

4,500,000

기타수취채권
997,389,163

1,952,379,623

기타금융자산
5,039,428,435

15,475,250,132

유형자산
61,348,281,906

79,205,238,961

무형자산
1,460,678,113

1,912,361,520

투자부동산
-

1,411,447,983

종속기업및관계기업투자
18,399,755,772

32,987,592,562

이연법인세자산
6,047,549,487

4,924,040,196

자 산 총 계

146,581,146,232

176,546,111,578

부 채

Ⅰ. 유동부채

118,912,723,809

135,423,141,580

매입채무
7,991,507,399

12,580,741,649

기타지급채무
14,563,594,069

10,960,939,777

차입금및사채
64,902,212,899

78,070,618,806

기타금융부채
12,741,965,037

22,189,432,852

기타부채
5,531,628,985

4,247,593,307

유동충당부채
4,694,015,363

3,151,838,746

당기법인세부채
4,239,020,057

4,221,976,443

매각예정비유동부채
4,248,780,000

Ⅱ. 비유동부채

7,622,643,598

8,339,555,140

기타지급채무
10,128,046

15,326,163

장기차입금
5,000,000,000

5,000,000,000

기타금융부채
11,000,000

62,000,000

비유동충당부채
-

2,216,369,329

확정급여부채
2,601,515,552

1,045,859,648

이연법인세부채
-

-

부 채 총 계

126,535,367,407

143,762,696,720

자 본

Ⅰ. 자본금

14,701,033,500

14,025,358,000

Ⅱ. 주식발행초과금

70,179,805,050

66,855,481,590

Ⅲ. 이익잉여금(결손금)

(61,701,701,698)

(44,968,252,947)

Ⅳ. 기타포괄손익누계액

(1,634,804,531)

(1,630,618,289)

Ⅴ. 기타자본

(1,498,553,496)

(1,498,553,496)

자 본 총 계

20,045,778,825

32,783,414,858

부채와 자본총계

146,581,146,232

176,546,111,578

- 포괄손익계산서

포 괄 손 익 계 산 서

제 20(당) 기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지

제 19(전) 기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

주식회사 세화아이엠씨
(단위: 원)

과 목
제 20(당) 기
제 19(전) 기

Ⅰ. 매출액

75,670,865,212

100,374,133,140

Ⅱ. 매출원가

64,650,517,076

76,609,418,860

Ⅲ. 매출총이익

11,020,348,136

23,764,714,280

Ⅳ. 판매비와관리비

21,321,861,566

24,296,198,543

Ⅴ. 영업이익(손실)

(10,301,513,430)

(531,484,263)

Ⅵ. 금융손익

1,800,959,766

(23,220,618,532)

금융수익
7,266,965,713

6,618,748,517

금융원가
(5,466,005,947)

(29,839,367,049)

Ⅶ. 기타영업외손익

(8,704,857,203)

(64,893,571,405)

기타영업외수익
9,850,959,244

2,790,409,185

기타영업외비용
(18,555,816,447)

(67,683,980,590)

Ⅷ. 법인세비용차감전순손실

(17,205,410,867)

(88,645,674,200)

Ⅸ. 법인세비용(수익)

(789,362,561)

(4,431,729,435)

Ⅹ. 당기순손실

(16,416,048,306)

(84,213,944,765)

XI. 기타포괄손실

(321,586,687)

(85,404,284)

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 포괄손익:

순확정급여부채의 재측정요소
(317,400,445)

(85,404,284)

후속적으로 당기손익으로 재분류되는 포괄손익:

기타포괄손익인식금융자산평가손익
(4,186,242)

-

XII. 총포괄손실

(16,737,634,993)

(84,299,349,049)

XIII. 주당이익(손실)

기본주당손실

(569)

(3,032)

- 자본변동표

자 본 변 동 표

제 20(당) 기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지

제 19(전) 기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

주식회사 세화아이엠씨
(단위: 원)

과 목
자본금
주식발행초과금
이익잉여금
(결손금)
기타포괄손익
누계액
기타자본
총 계

2017년 1월 1일(전기초)
5,941,320,000
74,939,519,590
38,878,340,413
-
(66,353,244)
119,692,826,759

총포괄손익:

당기순손실
-
-
(84,213,944,765)
-
-
(84,213,944,765)

순확정급여부채의 재측정요소
-
-
(85,404,284)
-
-
(85,404,284)

자본에 직접 인식된 소유주와의 거래:

무상증자
8,084,038,000
(8,084,038,000)
-
-
-
-

자기주식의 취득
-
-
-
-
(1,420,666,920)
(1,420,666,920)

주식선택권 환입
-
-
-
-
(11,533,332)
(11,533,332)

연차배당
-
-
(1,177,862,600)
-
-
(1,177,862,600)

2017년 12월 31일(전기말)
14,025,358,000
66,855,481,590
(46,598,871,236)
-
(1,498,553,496)
32,783,414,858

2018년 1월 1일(당기초)
14,025,358,000
66,855,481,590
(46,598,871,236)
-
(1,498,553,496)
32,783,414,858

회계변경
-
-
1,630,618,289
(1,630,618,289)
-
-

변경후 기초
14,025,358,000
66,855,481,590
(44,968,252,947)
(1,630,618,289)
(1,498,553,496)
32,783,414,858

총포괄손익:

당기순손실
-
-
(16,416,048,306)
-
-
(16,416,048,306)

순확정급여부채의 재측정요소
-
-
(317,400,445)
-
-
(317,400,445)

FVOCI금융자산평가손익
-
-
-
(4,186,242)
-
(4,186,242)

자본에 직접 인식된 소유주와의 거래:

유상증자
675,675,500
3,324,323,460
-
-
-
3,999,998,960

2018년 12월 31일(당기말)
14,701,033,500
70,179,805,050
(61,701,701,698)
(1,634,804,531)
(1,498,553,496)
20,045,778,825

- 이익잉여금처분계산서(안) 또는 결손금처리계산서(안)

<이익잉여금처분계산서 / 결손금처리계산서>

제 20 기 (2018. 01. 01 부터 2018. 12. 31 까지)

제 19 기 (2017. 01. 01 부터 2017. 12. 31 까지)

(단위 : 원)

구 분
제 20(당) 기
제 19(전) 기(*)

I. 미처분이익잉여금
(61,819,487,958)
(46,716,657,496)

전기이월미처분이익잉여금
(46,716,657,496)
37,582,691,553

회계정책변경에 따른 재분류
1,630,618,289
-

당기순손익
(16,416,048,306)
(84,213,944,765)

순확정급여부채의 재측정요소
(317,400,445)
(85,404,284)

II. 이익잉여금처분액
-
-

배당금
-
-

III. 차기이월미처분이익잉여금
(61,819,487,958)
(46,716,657,496)

(*) 전기 재무제표 재작성으로 인하여 이익잉여금처분계산서의 미처분이익잉여금과 재무제표의 미처분이익잉여금이 일치하지 않습니다.

- 최근 2사업연도의 배당의 관한 사항

해당사항 없음

- 현금흐름표

현 금 흐 름 표

제 20(당) 기 2018년 1월 1일부터 2018년 12월 31일까지

제 19(전) 기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

주식회사 세화아이엠씨
(단위: 원)

과 목
제 20(당) 기
제 19(전) 기

Ⅰ. 영업활동으로 인한 현금흐름

5,001,308,366

1,078,822,712

영업활동에서 창출된 현금흐름
8,136,878,673

1,697,560,301

이자의 수취
142,974,927

342,703,987

이자의 지급
(3,386,310,622)

(2,773,366,729)

법인세의 납부(환급)
107,765,388

1,811,925,153

Ⅱ. 투자활동으로 인한 현금흐름

5,546,453,534

(11,795,165,462)

금융상품의 감소
40,756,035,641

55,000,000

대여금의 회수
1,712,840,987

7,252,418,583

기타금융자산의 감소
3,701,481,722

2,070,385,930

유형자산의 처분
2,664,141,795

12,270,722,399

무형자산의 처분
-

30,000,000

임대보증금의 증가
5,000,000

25,000,000

투자부동산의 처분
1,884,902,800

-

매각예정비유동자산의 처분
13,000,000,000

-

금융상품의 증가
(42,569,324,270)

(526,416,000)

대여금의 증가
452,212,473

(3,010,650,325)

매도가능금융자산의 증가
-

(10,000,000,000)

기타금융자산의 증가
(3,274,317,322)

(1,265,940,700)

유형자산의 취득
(1,493,270,292)

(7,279,973,967)

무형자산의 취득
(237,250,000)

(323,461,382)

임대보증금의 감소
(56,000,000)

(55,000,000)

관계기업의 취득
(11,000,000,000)

종속기업에 대한 투자
-

(11,037,250,000)

Ⅲ. 재무활동으로 인한 현금흐름

(9,824,318,910)

4,417,057,720

차입금의 증가
8,951,964,234

35,745,863,526

종속기업 유상증자
(33,132,000)

-

전환사채의 발행
23,000,000,000

15,000,000,000

유상증자
3,999,998,960

-

차입금의 상환
(38,809,380,041)

(43,694,265,090)

금융리스부채의 상환
-

(37,871,196)

전환사채의 상환
(6,933,770,063)

-

자기주식의 취득
-

(1,420,666,920)

배당금의 지급
-

(1,176,002,600)

Ⅳ. 현금및현금성자산의 증가(감소)

723,442,990

(6,299,285,030)

Ⅴ. 기초의 현금및현금성자산

1,514,456,721

7,869,589,192

Ⅵ. 현금및현금성자산의 환율변동효과

(5,641,966)

(55,847,441)

Ⅶ. 기말의 현금및현금성자산

2,232,257,745

1,514,456,721

□ 정관의 변경

가. 집중투표 배제를 위한 정관의 변경 또는 그 배제된 정관의 변경

변경전 내용
변경후 내용
변경의 목적

-
-
해당없음

나. 그 외의 정관변경에 관한 건

변경전 내용
변경후 내용
변경의 목적

제8조 (주권의 발행과 종류)

① 이 회사가 발행할 주식의 종류는 기명식 보통주식과 기명식 종류주식으로 한다.

② 회사가 발행하는 종류주식은 이익배당에 관한 우선주식, 상환주식, 전환주식 및 이들의 전부 또는 일부를 혼합한 주식으로 한다.

③ 회사의 주권은 1주권, 5주권, 10주권, 50주권, 100주권, 500주권, 1,000주권 및 10,000주권의 8종류로 한다.

제8조 (주식의 종류)

① <좌동>

② <좌동>

③ <삭제>

상장회사의 경우 발행하는 모든 주식 및 신주인수권증서에 표시되어야 할 권리에 대한 전자등록이 사실상 의무화됨에 따라 주권의 발행 삭제

제10조 (신주인수권)

① 주주는 그가 소유한 주식의 수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 갖는다.

② 회사는 제1항의 규정에도 불구하고 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 경우 이사회의 결의로 주주 외의 자에게 신주를 배정할 수 있다.

1) 주주우선공모의 방식으로 신주를 배정하는 경우

2) 발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 “자본시장과 금융 투자업에 관한 법률” 제165조의 6의 규정에 의하여 일반 공모증자 방식으로 신주를 발행하는 경우

3) “상법” 제340조의2 및 제542조의 3에 따른 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우

4) “자본시장과 금융투자업에 관한 법률” 제165조의7의 규정에 의하여 우리사주조합원에게 신주를 우선 배정하는 경우

5) 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 긴급한 자금조달을 위하여 국내외 금융기관 또는 기관투자자에게 신주를 발행하는 경우

6) 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 사업상 중요한 기술도입, 연구개발, 생산?판매?자본제휴를 위하여 그 상대방에게 신주를 발행하는 경우

7) “자본시장과 금융투자업에 관한 법률” 제165조의 16 규정에 의하여 발행주식 총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 주식예탁증서 발행에 따라 신주를 발행하는 경우

8) 발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 주권을 증권시장에 상장하기 위하여 신주를 모집하거나 모집을 위하여 인수인에게 인수하게 하는 경우

③ 제2항 각호 중 어느 하나의 규정에 의해 신주를 발행할 경우 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정한다.

④ 신주인수권의 포기 또는 상실에 따른 주식과 신주배정에서 발생한 단주에 대한 처리방법은 이사회의 결의로 정한다.

⑤ 제2항에 따라 주주 외의 자에게 신주를 배정하는 경우 상법 제416조 제1호, 제2호, 제2호의2, 제3호 및 제4호에서 정하는 사항을 그 납입기일의2주 전까지 주주에게 통지하거나 공고하여야 한다.

제10조 (신주인수권)

① <좌동>

② <좌동>

1) <좌동>

2) “자본시장과 금융 투자업에 관한 법률” 제165조의 6의 규정에 의하여 일반 공모증자 방식으로 신주를 발행하는 경우

3) <좌동>

4) <좌동>

5) 긴급한 자금조달을 위하여 국내외 금융기관 또는 기관투자자에게 신주를 발행하는 경우

6) 사업상 중요한 기술도입, 연구개발, 생산?판매?자본제휴를 위하여 그 상대방에게 신주를 발행하는 경우

7) “자본시장과 금융투자업에 관한 법률” 제165조의 16 규정에 의하여 주식예탁증서 발행에 따라 신주를 발행하는 경우

8) 경영상 필요로 외국인투자 촉진법에 의한 외국인투자를 위하여 신주를 발행하는 경우

③ <좌동>

④ <좌동>

⑤ <좌동>

관련 법령에 따라 유상증자의 방식, 사유, 제한 등 구체화

<신설>

제10조의2 (주식 및 신주인수권증서에 표시 되어야 할 권리의 전자등록)

이 회사는 주권 및 신주인수권증서를 발행하는 대신 전자등록기관의 전자등록계좌부에 주식 및 신주인수권증서에 표시되어야 할 권리를 전자등록한다.

상장회사의 경우 발행하는 모든 주식 및 신주인수권증서에 표시되어야 할 권리에 대한 전자등록이 사실상 의무화됨에 따라 관련 근거를 신설

제14조 (명의개서대리인)

① 회사는 주식에 대하여 명의개서대리인을 둔다.

② 명의개서대리인 및 그 사무 취급장소와 대행업무의 범위는 이사회의 결의로 정한다.

③ 회사는 주주명부 또는 그 복본을 명의개서대리인의 사무취급장소에 비치하고, 주식의 명의개서, 질권의 등록 또는 말소, 신탁재산의 표시 또는 말소, 주권의 발행, 신고의 접수, 기타 주식에 관한 사무 는 명의개서대리인으로 하여금 취급하게 한다.

④ 제3항의 사무취급에 관한 절차는 명의개서대리인의 증권명의개서대행 등에 관한 규정에 따른다.

제14조 (명의개서대리인)

① <좌동>

② <좌동>

③ 회사는 주주명부 또는 그 복본을 명의개서대리인의 사무취급장소에 비치하고, 주식의 전자등록, 주주명부의 관리, 기타 주식에 관한 사무는 명의개서대리인으로 하여금 취급하게 한다.

④ <좌동>

주식등의 전자 등록에 따른 주식사무처리 변경내용 반영.

제15조 (주주 등의 주소, 성명 및 인감 또는 서명 등 신고)

① 주주와 등록질권자는 그 성명, 주소 및 인감 또는 서명 등을 명의개서대리인에게 신고하여야 한다.

② 외국에 거주하는 주주와 등록질권자는 대한민국 내에 통지를 받을 장소와 대리인을 정하여 신고하여야 한다.

③ 제1항 및 제2항에 정한 사항에 변동이 있는 경우에도 이에 따라 신고하여야 한다.

제15조 (주주 등의 주소, 성명 및 인감 또는 서명 등 신고) <삭제>
주식이 전자등록될 경우 명의개서대리인에게 주주 등의 제반정보를 신고할 필요가 없으므로 관련 내용 삭제

제16조 (주주명부의 폐쇄 및 기준일)

① 회사는 매년 1월 1일부터 1월 31일까지 주주의 권리에 관한 주주명부 기재변경을 정지한다.

② 회사는 매년 12월 31일 현재 주주명부에 기재되어 있는 주주를 그 결산기에 관한 정기주주총회에서 권리를 행사할 주주로 한다.

③ 회사는 임시주주총회의 소집 기타 필요한 경우 이사회의 결의로 3월을 경과하지 아니하는 일정한 기간을 정하여 권리에 관한 주주명부의 기재변경을 정지하거나 3월내로정한 날에 주주명부에 기재되어 있는 주주를 그 권리를 행사할 주주로 할 수 있다. 이 경우 이사회는 필요하다고 인정하는 때에는 주주명부의 기재변경정지와 기준일의 지정을 함께 할 수 있다. 이 경우 회사는 주주명부 폐쇄기간 또는 기준일의2주간 전에 이를 공고하여야 한다.

제16조 (주주명부의 폐쇄 및 기준일)

① <좌동>

② <좌동>

③ 회사는 임시주주총회의 소집 기타 필요한 경우 이사회의 결의로 3개월을 경과하지 아니하는 일정한 기간을 정하여 권리에 관한 주주명부의 기재변경을 정지하거나 이사회의 결의로 정한 날에 주주명부에 기재되어 있는 주주를 그 권리를 행사할 주주로 할 수 있다. 이 경우 이사회는 필요하다고 인정하는 때에는 주주명부의 기재변경정지와 기준일의 지정을 함께 할 수 있다. 이 경우 회사는 주주명부 폐쇄기간 또는 기준일의 2주간 전에 이를 공고하여야 한다.

기간을 의미하는 경우 개월로 표현을 수정

제18조 (전환사채의 발행)

① 회사는 다음 각 호의 경우 이사회의 결의로 주주 이외의 자에게 전환사채를 발행할 수 있다.

1) 사채의 액면총액이 1,000억원을 초과하지 않는 범위 내에서 전환사채를 일반공모의 방법으로 발행하는 경우

2) 사채의 액면총액이 1,000억원을 초과하지 않는 범위 내에서 경영상 필요에 의하여 외국인투자촉진법에 의한 외국인투자를 위하여 전환 사채를 발행하는 경우

3) 사채의 액면총액이 1,000억원을 초과하지 않는 범위 내에서 회사가 장기적인 사업수행, 신규 영업의 진출, 사업목적의 확대 또는 신기술 도입, 긴급한 자금조달 및 재무구조개선을 위하여 국내외 금융기관 또는 기관 투자자에게 전환사채를 발행하는 경우

4) 사채의 액면총액이 1,000억원을 초과하지 않는 범위 내에서 경영상 필요로 외국의 합작법인, 기술제휴회사 및 협력업체에게 전환사채를 발행하는 경우

5) 사채의 액면총액이 1,000억원을 초과하지 않는 범위 내에서 사업상 중요한 기술도입, 연구개발, 생산?판매?자본제휴를 위하여 그 상대방에게 전환사채를 발행하는 경우

② 제1항의 전환사채에 있어서 이사회는 그 일부에 대하여만 전환권을 부여하는 조건으로도 이를 발행할 수 있다.

③ 전환으로 인하여 발행하는 주식은 기명식 보통주식으로 하고 전환가액은 주식의 액면금액 또는 그 이상의 가액으로 사채발행 시 이사회가 정한다.

④ 전환을 청구할 수 있는 기간은 당해 사채의 발행일 후 1월이 경과하는 날로부터 그 상환기일 직전 일까지로 한다. 다만, 모집 이외의 방법으로 발행할 경우 에는 발행 후 1년이 경과한 날부터 그 상환기일의 직전 일까지로 한다. 그러나 위 기간 내에서 이사회의 결의로써 전환청구기간을 조정할 수 있다.

⑤ 전환으로 인하여 발행하는 신주에 대한 이익의 배당과 전환사채에 대한 이자의 지급에 대하여는 제13조의 규정을 준용한다.

⑥ 증권의 발행 및 공시등에 관한 규정 제5-23조(전환가액의 하향조정), 5-23조의2 (전환가액의 상향조정) 조항에 의거 전환가액을 조정한다. 단, 발행가능 사채액면총액 중500억원 이내에서 회사의 구조조정 및 경영정상화를 위한 차입금상환, 재무구조개선, 시설투자, 자산매입, 인수합병 등을 위해 발생할 경우에는 전환 가액조정 최저한도를 액면금액까지로 할 수 있다.

제18조 (전환사채의 발행)

① <좌동>

1) <좌동>

2) <좌동>

3) <좌동>

4) <좌동>

5) <좌동>

6) 관계법령에 의하여 해외에서 전환사채를 발행하는 경우 <신설>

② <좌동>

③ <좌동>

④ <좌동>

⑤ <좌동>

⑥ <좌동>

전환사채 발행사유 정리

제19조 (신주인수권부 사채의 발행)

① 회사는 다음 각호의 경우 이사회의 결의로 주주 이외의 자에게 신주인수권부사채를 발행할 수 있다.

1) 사채의 액면총액이 1,000억원을 초과하지 않는 범위 내에서 신주인수권부사채를 일반공모의 방법으로 발행하는 경우

2) 사채의 액면총액이 1,000억원을 초과하지 않는 범위 내에서 경영상 필요에 의하여 외국인투자촉진법에 의한 외국인투자를 위하여 신주인수권부 사채를 발행하는 경우

3) 사채의 액면총액이 1,000억원을 초과하지 않는 범위 내에서 회사가 장기적인 사업수행, 신규 영업의 진출, 사업목적의 확대 또는 신기술 도입, 긴급한 자금조달 및 재무구조개선을 위하여 국내외 금융기관 또는 기관 투자자에게 신주인수권부 사채를 발행하는 경우

4) 사채의 액면총액이 1,000억원을 초과하지 않는 범위 내에서 경영상 필요로 외국의 합작법인, 기술제휴회사 및 협력업체에게 신주인수권부 사채를 발행하는 경우

5) 사채의 액면총액이 1,000억원을 초과하지 않는 범위 내에서 사업상 중요한 기술도입, 연구개발, 생산? 판매?자본제휴를 위하여 그 상대방 에게 신주인수권부사채를 발행하는 경우

② 신주인수권을 청구할 수 있는 금액은 사채의 액면총액을 초과하지 않는 범위 내에서 이사회가 정한다.

③ 신주인수권의 행사로 발행하는 주식은 기명식 보통주식으로 하고 그 발행가액은 액면금액 또는 그 이상의 가액으로 사채발행 시 이사회가 정한다.

④ 신주인수권을 행사할 수 있는 기간은 당해 사채의 발행일 후 1월이 경과하는 날부터 그 상환기일의 직전 일까지로 한다. 그러나 위 기간 내에서 이사회의 결의로써 신주인수권의 행사기간을 조정할 수 있다.

⑤ 신주인수권 행사로 인하여 발행하는 신주에 대한 이익의 배당과 신주인수권부 사채에 대한 이자의 지급에 대하여는 제13조의 규정을 준용한다.

제19조 (신주인수권부 사채의 발행)

① <좌동>

1) <좌동>

2) <좌동>

3) <좌동>

4) <좌동>

5) <좌동>

6) 관계법령에 의하여 해외에서 신주인수권부사채를 발행하는 경우<신설>

② <좌동>

③ <좌동>

④ <좌동>

⑤ <좌동>

⑥ 제18조 제6항의 규정은 신주인수권부사채의 발행의 경우에 준용한다.

<신설>

신주인수권부사채 발행의 근거, 사유 등 수정

<신설>

제19조의2 (사채 및 신주인수권증권에 표시되어야 할 권리의 전자등록)

회사는 사채권 및 신주인수권증권을 발행하는 대신 전자등록기관의 전자등록계좌부에 사채 및 신주인수권증권에 표시되어야 할 권리를 전자등록한다.

상장회사의 경우 발행하는 사채 및 신주인수권증권에 표시되어야 할 권리에 대하여 사실상 전자등록이 의무화됨에 따라 관련 근거 신설

제20조 (사채발행에 관한 준용규정)

이 정관 제14조(명의개서대리인), 제15조(주주 등의 주소, 성명 및 인감 또는 서명 등 신고)규정은 사채발행의 경우에 준용한다.

제20조 (사채발행에 관한 준용규정)

이 정관 제14조(명의개서대리인) 규정은 사채발행의 경우에 준용한다.

제15조 삭제에 따른 문구 정비

제21조 (소집시기)

① 회사의 주주총회는 정기주주총회와 임시주주총회로 한다.

② 정기주주총회는 매사업년도 종료 후 3월이내에, 임시주주총회는 필요에 따라 소집한다.

제21조 (소집시기)

① <좌동>

② 정기주주총회는 매사업년도 종료 후 3개월 이내에, 임시주주총회는 필요에 따라 소집한다.

기간을 의미하는 경우 개월로 표현을 수정

제33조 (이사의 수)

① 회사의 이사는 3명 이상으로 하고, 사외이사는 이사총수의 4분의 1이상으로 한다.

제33조 (이사의 수)

① <좌동>

②사외이사의 사임?사망 등의 사유로 인하여 사외이사의 수가 제1항에서 정한 이사회의 구성요건에 미달하게 되면 그 사유가 발생한 후 처음으로 소집되는 주주총회에서 그 요건에 합치되도록 사외이사를 선임하여야 한다. <신설>

사외이사의 사임, 사망 등으로 인한 결원시 상법상 예외 규정을 적용받을 수 있도록 문구 신설

제37조 (이사의 선임 및 직무)

① 회사는 이사회 결의로 대표이사, 총괄사장, 사장, 부사장, 전무이사, 상무이사 및 이사 약간명을 선임할 수 있다.

② 대표이사는 회사를 대표하고 업무를 총괄하며, 그 외 제1항에 따라 선임된 자는 대표이사를 보좌하고 이사회에서 정하는 바에 따라 회사의 업무를 분장 집행하며, 대표이사의 유고시에는 위순서에 따라 그 직무를 대행한다.

제37조 (이사의 선임 및 직무)

① <좌동>

② 대표이사는 회사를 대표하고 업무를 총괄하며, 그 외 제1항에 따라 선임된 자는 대표이사를 보좌하고 이사회에서 정하는 바에 따라 회사의 업무를 분장 집행하며, 대표이사의 유고시에는 이사회에서 정한순서에 따라 그 직무를 대행한다.

대표이사 유고시 직무대행 순서를 탄력적으로 운용할 수 있도록 정관에서 정하지 않고 이사회에서 정하도록 하는 규정을 신설

제42조 (이사회의 구성과 소집)

① 이사회는 이사로 구성하며 이 회사 업무의 중요사항을 결의한다.

② 이사회는 대표이사 또는 이사회에서 따로 정한 이사가 있을 때에는 그 이사가 회일 7일전에 각 이사 및 감사에게 통지하여 소집한다.

③ 제2항의 규정에 의하여 소집권자로 지정되지 않은 다른 이사는 소집권자인 이사에게 이사회 소집을 요구할 수 있다. 소집권자인 이사가 정당한 이유 없이 이사회 소집을 거절하는 경우에는 다른 이사가 이사회를 소집할 수 있다.
④ 이사 및 감사 전원의 동의가 있을 때에는 제2항의 소집절차를 생략할 수 있다.

⑤ 이사회의 의장은 제2항 및 제3항의 규정에 의한 이사회의 소집권자로 한다.

제42조 (이사회의 구성과 소집)

① <좌동>

② 이사회는 각 이사가 소집한다. 그러나 이사회에서 따로 정한 이사가 있을 때에는 그러하지 아니하며 그 이사가 회일 1일전에 각 이사 및 감사에게 통지하여 소집한다.

③ <좌동>

④ <좌동>

⑤ 이사회의 의장은 이사회에서 정한다. 다만, 제2항 및 제3항의 단서에 따라 이사회의 소집권자를 이사회에서 따로 정한 경우에는 그 이사를 의장으로 한다.

상법 390조를 반영하여 소집권자를 특정하기 보다는 법에 따라 유연하게 운용할 수 있도록 수정

이사회 소집을 각 이사가 할 수 있도록 변경됨에 따라 이사회 의장선임방법을 반영하여 개정

제43조 (위원회)

① 회사는 이사회 내에 다음 각호의 위원회를 둘 수 있다.

1. 내부거래위원회

2. 사외이사후보추천위원회

3. 보상위원회

4. 기타 이사회가 필요하다고 인정하는 위원회

② 각 위원회의 구성, 권한, 운영 등에 관한 세부사항은 정관에서 정하되 정관에서 정하지 아니한 부분은 이사회 결의로 정하며, 각 위원회의 결의방법은 정관 제44조제1항보다 높은 비율로 정할 수 있다.

제43조 (위원회)

① <좌동>

② 각 위원회의 구성, 권한, 운영 등에 관한 세부사항은 이사회의 결의로 결정한다.

이사회내 위원회의 구성, 권한, 운영 등 세부사항에 관한 이사회 권한부여 근거규정 정비

제55조 (외부감사인의 선임)

회사가 외부감사인을 선임함에 있어서는 “주식회사의 외부감사에 관한 법률”의 규정에 의한 감사인선임위원회의 승인을 얻어야 하고, 회사는외부감사인을 선임한 후 최초로 개최되는 정기주주총회에 그 사실을 보고하거나 최근 주주명부폐쇄일의 주주에게 서면이나 전자문서에 의한 통지 또는 회사의 인터넷 홈페이지에 게재한다.

제55조 (외부감사인의 선임)

회사가 외부감사인을 선임함에 있어서는 주식회사 등의 외부감사에 관한 법률의 규정에 의한 감사인선임위원회의 승인을 받아 감사가 선정한외부감사인을 선임한 후 최초로 개최되는 정기주주총회에 그 사실을 보고하거나 주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 시행령에서 정하는 바에 따라 주주에게 통지 또는 공고하여야 한다.

개정 외부감사법 제10조에 따라 외부감사인의 선정권 변경 내용을 반영

관련법령의 개정에 따라 정관을 수시로 개정할 필요가 없도록 조문 정리

<신설>

부 칙

개정 정관은2019년 정기주주총회에서 결의한 날로부터 시행한다. 다만, 제8조, 제10조의2, 제14조, 제15조, 제19조의2, 제20조 개정내용은 「주식?사채 등의 전자등록에 관한 법률 시행령」이 시행되는 날부터 시행한다.

전자증권법 시행일이2019년9월로 예정됨에 따라 관련 정관규정의 시행시기를 별도로 규정하는 단서 신설

※ 기타 참고사항

□ 이사의 선임

가. 후보자의 성명ㆍ생년월ㆍ추천인ㆍ최대주주와의 관계ㆍ사외이사후보자 여부

후보자성명
생년월
사외이사
후보자여부
최대주주와의 관계
추천인

김종호
1948년 01월
-
-
이사회

Mallory Rudolph howard
1984년 08월
-
-
이사회

박창한
1963년 11월
사외이사
-
이사회

장재영
1980년 04월
사외이사
-
이사회

정성화
1952년 10월
사외이사
-
이사회

안 대 웅
1968년 08월
-
-
주주

안 상 욱
1963년 07월
-
-
주주

JAMES A.WALSH
(월쉬, 제임스 에이)
1957년 01월
-
-
주주

김 세 종
1963년 10월
-
-
주주

박 재 형
1966년 09월
-
-
주주

하 창 호
1965년 09월
-
-
주주

총 ( 10 ) 명

주) 상기 후보자 중 사외이사 후보자는 한국상장사협의회 사외이사 인력뱅크의 추천을 통한 이사회에서 승인한 후보임.

나. 후보자의 주된직업ㆍ약력ㆍ해당법인과의 최근3년간 거래내역

후보자성명
주된직업
약력
해당법인과의
최근3년간 거래내역

김종호
- 前 금호타이어 
 대표이사
- 경희대학교 경제학 학사
- 페어레이디킨슨대학교 경영학 석사
- 前 금호타이어 대표이사
-

Mallory Rudolph howard
- 현 Rudolph's, Inc. 회장
- 미시시피 대학 경영학(마케팅, 매니지먼트)
- Commonwealth Economics 이사
- Rudolph's, Inc. 마케팅 이사
- Rudolph's, Inc. 회장
-

박창한
- 現 법무법인 
 에이프로 변호사
- 성균관대학교 법학과 졸업
 - 現 서울시 강동구청 인사위원회 위원
 - 現 서울지방국세청 납세자보호 심의위원
-

장재영
- 現 공인회계사사무소 
 홍앤장 대표 회계사
- 연세대학교 행정 대학원
 - 前 성운회계법인
 - 前 신정회계법인
-

정성화
- 現 서울중앙지방검찰청 형사조정위원
- 연세대학교 법무대학원 석사
 - 前 대검찰청 총무과장
 - 前 서부지방검찰청 사무국장
 - 前 서울중앙지방법원 집행관
-

안 대 웅
-호림건설㈜ 대표이사
- 단국대학교 서어서문학과 졸업
- 콜롬비아 로스안데스대학교 중남미지역개발학 석사
- 전남대학교 경영전문대학원 경영자과정 수료
- CSITE GUATEMALA 인사노무 관리팀장
- KOWOC TEAM LIAISON OFFICER (2002월드컵) COSTA RICA,
 MEXICO 담당
-

안 상 욱
-국회 과학기술
 특별위원회 특별위원
- 경희대학교 정치외교학과 졸업
- 경희대학교 국제법무대학원 졸업 (법학석사)
- ㈜ 이노비즈서비스 대표이사(現)
- SK텔레시스 고문
- SK그룹 구조조정추진본부 근무
- 통합민주당 중소기업강국위원회 중앙상임위원
-

JAMES A.WALSH
 (월쉬, 제임스 에이)
-㈜WIN BEAUTY & HEALTH대표(現)
- 캘리포니아주립대 엘에이(UCLA) 마케팅 전공
- 워싱턴주립대 경영학 전공
- 곤자가대학교 회계학 전공
미국
- ㈜WIN BEAUTY & HEALTH대표(現)
- ㈜FASIONLINE 대표
한국
- ㈜아인스 티웨이홀딩스 사외이사
- ㈜에쉐르 이사
- ㈜에땅 고문
-

김 세 종
-㈜키워드림 고문
- 국민대학교 정치외교학과 졸업
- 前 성일산업 대표이사
- ㈜사라콤 감사
-

박 재 형
(現)법무법인(유한)해송 파트너 변호사
- 고려대학교 경제학과 졸업
- 前 삼성물산
- 前 서울지방검찰청 검사
- 前 법무법인 지평 파트너 변호사
-

하 창 호
-(現)한국지엠 주식회사 상무
- 서울대학교 언어학과 졸업
- 前대우자동차 주식회사
- 前GM 아태본사
-

※ 기타 참고사항

상기 후보자 중 사외이사 후보자는 한국상장사협의회 사외이사 인력뱅크의 추천을 통한 이사회에서 승인한 후보임.

□ 감사의 선임

<권유시 감사후보자가 예정되어 있는 경우>

가. 후보자의 성명ㆍ생년월일ㆍ추천인ㆍ최대주주와의 관계

후보자성명
생년월
최대주주와의 관계
추천인

윤종간
1964년 06월
-
이사회

김우종
1963년 11월
-
주주

총 ( 2 ) 명

나. 후보자의 주된직업ㆍ약력ㆍ해당법인과의 최근3년간 거래내역

후보자성명
주된직업(현재)
약력
해당법인과의
최근3년간 거래내역

윤종간
現 이피코리아㈜ 상무이사

- 서강대학교 경영학과 졸업

- 국회의원 정책보좌관(4급)

- 비앤비성원㈜ 감사

- 現 이피코리아㈜ 상무이사 재직

-

김우종
現 호남산업개발 대표이사
現 덕양종합건설 대표이사
- 원광대학교 경영학과 졸업
- 원광대학교 대학원 경영학 석사
- 원광대학교 토목환경공학과 박사
- 前 동서증권 주식회사
- 前 주식회사 제일건설 대표이사
- 前 동남아스콘 대표이사
-

<감사후보자가 예정되지 아니한 경우>

선임 예정 감사의 수
-(명)

※ 기타 참고사항

□ 이사의 보수한도 승인

가. 이사의 수ㆍ보수총액 내지 최고 한도액

구 분
전 기
당 기

이사의 수(사외이사수)
8( 4 )
4( 1 )

보수총액 내지 최고한도액
1,000 백만원
1,000 백만원

※ 기타 참고사항

전기는 퇴임한 이사의 수를 포함하여 기재하였으며 당기는 제20기 정기주주총회에서 선임 예정인 이사의 수를 미반영함.

□ 감사의 보수 한도 승인

가. 감사의 수ㆍ보수총액 내지 최고 한도액

구 분
전 기
당 기

감사의 수
2
1

보수총액 내지 최고한도액
100백만원
100백만원

※ 기타 참고사항

전기는 퇴임한 감사의 수를 포함하여 기재하였으며 당기는 제20기 정기주주총회에서 선임 예정인 감사의 수를 미반영함.

※ 참고사항

1. 정기주주총회 집중일 개최 사유

- 주주총회 개최(예정)일 : 2019-03-29
- 주주총회 집중(예상)일 개최 사유 : 당사는 금번주주총회에서 실무적 사안(주총 안건 확정 및 회계법인의 감사 보고서 수령)의 일정과 주주총회 일정 조율 문제로 주주총회 집중일에 개최하게 되었습니다.

2. 전자투표에 관한 사항

우리회사는 상법 제368조의4에 따른 전자투표제도를 지난 주주총회부터 활용하기로결의하였고, 이 제도의 관리업무를 한국예탁결제원에 위탁하였습니다. 주주님들께서는 아래에서 정한 방법에 따라 주주총회에 참석하지 아니하고 전자투표방식으로 의결권을 행사하실 수 있습니다. 

가. 전자투표를 할 인터넷 주소 :「http://evote.ksd.or.kr」

나. 전자투표 행사 기간 : 2019년 03월 19일 ~ 2019년 03월 28일

- 기간 중 오전 9시부터 오후 10시까지 시스템 접속 가능

(단, 마지막 날은 오후 5시까지만 가능)

다. 시스템에서 공인인증서를 통해 주주본인 확인 후 의안별 의결권 행사

- 공인인증서는 증권거래전용 공인인증서 또는 은행ㆍ증권 범용 공인인증서 가능