HMM — 의결권대리행사권유참고서류 (20180313)
제출인: HMM

참고서류
3.2
현대상선

참 고 서 류

금융위원회 귀중

제 출 일:

2018 년 3월 13일

권 유 자:

성 명: 현대상선 주식회사
주 소: 서울특별시 종로구 율곡로 194
전화번호: 02 - 3706 - 5114

Ⅰ. 권유자ㆍ대리인ㆍ피권유자에 관한 사항

1. 권유자에 관한 사항

성명(회사명)
주식의 종류
주식 소유
수량
주식 소유
비율
회사와의 관계
비고

현대상선(주)
-
-
-
본인
-

- 권유자의 특별관계자에 관한 사항

성명
(회사명)
권유자와의
관계
주식의 종류
주식 소유
수량
주식 소유 비율
회사와의
관계
비고

한국산업은행
최대주주
보통주
41,199,297
13.13
최대주주
-

유창근
등기임원
보통주
10,587
0.00
등기임원
-

김정범
등기임원
보통주
3,753
0.00
등기임원
-

계
-
41,213,637
13.14
-
-

2. 대리인에 관한 사항

성명(회사명)
주식의 종류
소유주식수
회사와의 관계
비고

김만태
보통주
5,000
임원
-

최윤성
보통주
5,486
임원
-

3. 피권유자의 범위

2017년 12월 31일 기준 권유자를 제외한 전체 주주

4. 의결권 대리행사의 권유를 하는 취지

주주총회의 원활한 회의 진행과 정족수 확보

5. 기타 사항

가. 위임권
유기간 :
(시작일) - 2018년 3월 16일
,
 (종료일) - 2018년 3월 30일 제42기 정기주주총회 개시 전

나. 위임장용지의 교부방법 
 □ 피권유자에게 직접 교부하는 방법
 □ 우편 또는 모사전송에 의한 방법
 □ 전자우편에 의한 방법(피권유자가 전자우편을 수령한다는 의사표시를 한 경우)
다. 주주총회 일시 및 장소 : (일시) - 2018 년 3월 30일 09시 
 (장소) - 서울특별시 종로구 율곡로 194
 현대그룹빌딩 동관 1층 대강당 
라. 업무상 연락처 및
담당자 :

성 명
부서 및 직위
연락처

공상훈
재무팀/과장
02)3706-5957

성민정
재무팀/사원
02)3706-5963

II. 주주총회 목적사항별 기재사항

□ 재무제표의 승인

가. 당해 사업연도의 영업상황의 개요

1) 컨테이너선 부문

2017년 컨테이너선 시장은 SCFI 운임지수가 최저의 시황을 기록한 전년대비 20% 상당 상승하며 호조세를 보였습니다. 상반기에는 상당한 운임상승세를 보였으나 하반기 들어 구주 노선 대형선 투입 및 계선 감소 등의 영향으로 약세를 보이기 시작했습니다. 3분기는 전통적 성수기임에도 불구, 2분기 대비 운임지수는 오히려 3% 하락하며 시장의 기대에 미치지 못하는 시황을 기록했으며, 4분기 비수기에 들어서도 선사들의 운임경쟁이 줄지 않아 운임지수가 전년 동기 대비 5% 이상의 약세를 보였습니다. 이에 당사는 합리적인 노선 배치와 고수익 화물 집하 증대 및 지속적인 비용절감 노력을 통해 수익성 개선에 집중하고 있습니다.

미주항로는 4분기 계절적 비수기에 진입함에 따라 선사간 치열한 운임 경쟁 지속으로 2017년 12월 SCFI 지수가 미주 서안 기준 $1,078/FEU까지 하락하였습니다. 하지만, 당사는 소석률 개선, 슬로우 스티밍, 피더선 네트워크 개선, 기항지 합리화 등을 통해 꾸준히 수익성 증대를 위한 노력을 추진하였습니다. 2018년에도 선대 대형화 가속화에 따른 공급 과잉이 지속될 전망이지만, 미국GDP 성장률 증가(2% 중후반) 등 미국경제지표 호조세로 수요 증가폭이 공급 증가폭보다 클 것으로 예상됨에 따라, 공수급 현황이 소폭 개선될 전망입니다. 또한, 선사간 인수합병 등에 따른 경쟁 선사의 감소도 공수급 개선에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 보입니다. 이에, 당사는 2018년도 수익성 강화를 위하여 프리미엄 서비스 판매 강화, 운임인상, Match Back 개선 등을 실시하여 당사의 수익 극대화를 위하여 지속 노력을 추진해 나갈 계획입니다.

구주항로는 국경절 및 연말연휴 전통적 비수기 영향으로 4분기 운임 하락세를 보였습니다. 특히 초대형 신조선 투입과 선사들의 소극적인 임시결항이 맞물리면서 공급 과잉 상황이 지속되었고, 유럽향은 국경절 영향, 아시아향은 중국 폐기물 수입 규제 영향으로 공수급 격차는 더욱 커졌습니다. 2018년은 유가 상승 추이가 지속되는 환경에서 오션 얼라이언스를 필두로 한 초대형선 28척의 추가 투입 예상되는 바, 비용 보전과 소석률 확보를 위한 선사 간 경쟁이 더욱 심화될 전망입니다. 이에 당사는 경쟁력 있는 아시아-북유럽 익스프레스 서비스를 단독으로 신규 론칭해 화주 다변화를 통해 안정적 화물 집하 및 특수화물 영업 등 고수익 물량 개발을 통한 수익성 개선 노력에 만전을 기하겠습니다.

2017년 4분기 중동항로는 신규 항로 개설 및 중국의 환경 규제 강화로 시작된 수요 약세 상황이 국경절 이후에도 지속되면서 공급과잉 심화가 지속되었습니다. 이에 당사를 포함한 선사들은 수급 안정화를 위해 자발적 선복감축을 통한 수급 안정화를 추진하였습니다. 당사는 비수기 기간 기항지 변경 및 고수익 화물 확보(카타르, 쿠웨이트 등)를 통한 수익 제고를 진행하였습니다. 인도항로는 인도 세제 개편에 따른 문제는 완화되었으나, 중국 환경 규제 강화에 따른 수요 약세 상황 지속 및 신규 서비스 개설에 따른 운임 경쟁은 심화되었습니다. 당사는 선복교환을 통한 서비스 경쟁력 강화 및 잉여선복을 활용한 구간별 추가 영업을 통해 수익창출에 주력했습니다.

아주 역내항로 역시 공급과잉 상황이 지속되었고, 소형선 용선료 및 유가 상승으로 비용은 상승했습니다. 이에 당사를 포함한 국적선사들은 한국해운연합(KSP)를 통한 노선 합리화 및 수익성 확보를 도모하면서(1단계: 태국, 호치민 항로 / 2단계 : 인도네시아 항로 / 3단계 : 하이퐁 항로 진행 예정), 글로벌 선사들과의 경쟁에 적극적으로 대응하고 있습니다.

당사는 남미, 호주, 러시아 등 지역으로의 사업 다변화 및 시장 점유율 확대를 지속적으로 추진해 왔습니다. 남미항로는 4분기 전통적인 비수기임에도 불구 지속적인 수익을 실현했습니다. 남미 동안의 경우 고용선선 투입에도 불구하고 100% 수준의 소석률과 매월 운임 인상 시도를 통한 적극적인 운임 방어를 통해 수익을 실현했으며, 남미 서안 역시 고수익 화물 비중 증대 및 소석률 제고를 통해 안정적으로 수익을 유지하고 있습니다. 호주 항로의 경우 3분기 성수기 진입에 따른 물량 강세를 기반으로 4분기 지속적인 운임 인상을 통해 최고의 수익을 달성한 해였으며, 러시아 항로의 경우 기기 내륙 반입 축소를 통한 비용 개선에 전념, 적자 폭을 축소해나갈 계획입니다.

아울러 당사는 2M과의 전략적 협력 관계를 통해 서비스 경쟁력과 비용 경쟁력을 동시에 확보하고, 거점 터미널 확보를 통한 영업 경쟁력 강화 및 비용절감 확대로 수익성 개선에 매진하고 있습니다. 또한 당사는 중장기 경쟁력 강화를 위해 친환경 고효율 초대형 선박 확보와 이에 필요한 투자 등을 함께 준비해 나가고 있습니다.

■ 시장점유율 (단위: %)

선 사

동아시아 → 미주서안

미주서안 → 동아시아

2015년

2016년

2017년

2015년

2016년

2017년

현대상선

4.9%

5.2%

6.9%

6.3%

6.2%

8.7%

에버그린

12.0%

12.1%

11.2%

12.0%

12.4%

12.0%

머스크

6.9%

7.2%

7.4%

6.0%

6.9%

8.3%

COSCO

12.1%

10.9%

11.1%

7.7%

6.7%

7.8%

APL

6.3%

6.8%

7.7%

8.1%

7.2%

7.0%

※ 2017년 기준: 동아시아 → 미주서안 (2017년 1월~12월)

미주서안 → 동아시아 (2017년 1월~11월)

※ 아시아 기준: 극동, 동서남아

※ 미주서안 기준: 미국 (캐나다 제외)

※ 주요항로인 미주항로 컨테이너 물동량 처리 기준 (출처: PIERS)

2) 벌크선 부문

(1) WET 벌크

2017년 유조선 시장은 10월 노후선 운송비중 하락과 대서양 화물증가, 선주들의 적극적인 선속 조정 노력이 맞물려 상승했으나 11월 말 이후 OPEC 감산합의 지속 및 2017년 한 해에만 50척의 VLCC 신조선이 인도되는 등 공급 과잉이 지속되며 동절기 성수기임에도 불구하고 시황 약세를 면치 못했습니다. 이러한 상황에서 당사는 리스크 대응을 위해 4분기 장기용선 두 척을 반선했고, 시황 저점에 항해용선을 실시해 기확보된 화물계약(COA)의 수익성을 개선했습니다. 향후 시장은 미국 등 NON-OPEC 국가를 중심으로 한 원유수출 증가가 예상되며, 높은 폐선 가격 형성 및 환경규제 영향으로 노후선 폐선이 가속화 될 것으로 전망됩니다. 이에 2019년 이후 시황이 상승할 것으로 예상 되는 바, 신조선 발주를 통해 선대를 확보하여 수익 창출 기반을 마련하였으며 시황변동 리스크 줄이기 위해 신조선을 대상으로 장기계약을 확보하는 데 총력을 기울이고 있습니다.

■ 최근 1년간 WORLD SCALE 지수

구분

2017년 1월

2017년 2월

2017년 3월

2017년 4월

2017년 5월

2017년 6월

WS

84

71

53

64

55

51

구분

2017년 7월

2017년 8월

2017년 9월

2017년 10월

2017년 11월

2017년 12월

WS

51

42

43

67

67

52

※ BDTI TD3 : 260,000mt, Middle East Gulf to Japan 월평균 추이

(2) DRY 벌크

Dry 벌크시장은 운임지수인 BDI가 금년 4분기 평균 1,509 포인트로 작년 4분기 994 포인트 대비 약 52% 상승, 전분기 1,137 포인트 대비 약 33% 상승하였습니다. 2015년~2016년 시황침체에 따른 신규 선박 발주가 급감해 2017년 신조 인도가 점차 줄어들면서 선복공급 부담이 많이 완화되었고, 중국 내 철광석 및 석탄 생산감소에 따른 대체 수요 증가로 철광석 및 석탄 물동량이 증가했습니다. 특히, 중국 환경오염에 따른 고품질 철광석 수입량이 늘었고, 중국 곡물 수입량 중에서 대두 물동량이 작년 대비 연간 약 5% 증가하면서 시황 상승을 견인했습니다. 2018년에도 예상되는 신조선 인도가 많지 않고 선복 수요량 증가는 유지될 것으로 예상되어 시황을 긍정적으로 기대하고 있습니다. 이러한 예상 시황을 바탕으로 당사는 장기보유 선대 수익력 강화, 시황 변동을 활용한 대선 추진, Spot 영업 강화로 사업계획 대비 영업이익 개선을 실현하고자 최선을 다하는 동시에 장기적으로 선대원가 경쟁력 확보를 강화하고자 합니다. 

■ 최근 1년간 BDI 지수

구분

2017년 1월

2017년 2월

2017년 3월

2017년 4월

2017년 5월

2017년 6월

BDI

907

759

1,141

1,222

973

860

구분

2017년 7월

2017년 8월

2017년 9월

2017년 10월

2017년 11월

2017년 12월

BDI

906

1,142

1,364

1,484

1,454

1,619

나. 당해 사업연도의 대차대조표(대차대조표)ㆍ손익계산서(포괄손익계산서)ㆍ자본변동표〔또는 이익잉여금처분계산서(결손금처리계산서)〕

1) 연결 재무제표

① 연결 재무상태표

연 결 재 무 상 태 표

제 42 기 2017년 12월 31일 현재

제 41 기 2016년 12월 31일 현재

현대상선주식회사와 그 종속기업
(단위 : 백만원)

과 목
제42기말
제41기말

자 산

유동자산

1,386,678

1,289,991

현금및현금성자산
676,365

533,674

매출채권및기타채권
371,308

420,634

당기법인세자산
7,763

4,645

재고자산
112,700

118,150

당기손익인식금융자산
20

-

기타유동금융자산
18,471

5,812

기타유동자산
192,223

203,839

매각예정자산
7,828

3,237

비유동자산

2,215,740

3,108,107

매출채권및기타채권
192,469

190,749

매도가능금융자산
22,403

32,294

금융리스채권
12,157

11,618

공동기업
투자

18,386

18,709

관계기업투자
108,016

201,749

유형자산
1,596,765

2,276,214

투자부동산
20,497

36,337

무형자산
80,273

29,688

당기손익인식금융자산
-

146

기타비유동금융자산
37,700

44,153

기타비유동자산
113,189

258,624

이연법인세자산
13,885

7,826

자 산 총 계

3,602,418

4,398,098

부 채

유동부채

680,218

810,295

매입채무및기타채무
476,648

531,819

충당부채
23,182

70,572

유동성장기부채
155,594

166,420

당기손익인식금융부채
962

259

당기법인세부채
246

13,675

기타유동부채
23,586

27,550

비유동부채

2,025,280

2,608,981

장기차입금
1,109,987

1,673,470

사채
720,874

669,896

충당부채
7,773

31,023

금융리스부채
65,497

45,518

순확정급여부채
12,333

16,845

당기손익인식금융부채
84,950

137,052

기타비유동금융부채
16,388

16,008

기타비유동부채
1,074

1,600

이연법인세부채
6,404

17,569

부 채 총 계

2,705,498

3,419,276

자 본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분

894,809

975,326

자본금
1,568,318

898,599

기타불입자본
1,528,161

1,537,525

결손금
(2,718,014)

(1,485,258)

기타자본구성요소
516,344

24,460

비지배지분

2,111

3,496

자 본 총 계

896,920

978,822

부채및자본총계

3,602,418

4,398,098

② 연결 포괄손익계산서

연 결 포 괄 손 익 계 산 서

제 42 기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

제 41 기 2016년 1월 1일부터 2016년 12월 31일까지

현대상선주식회사와 그 종속기업
(단위 : 백만원)

과 목
제42기
제41기

매출액

5,028,016

4,584,810

매출원가

(5,129,550)

(5,101,550)

매출총손실

(101,534)

(516,740)

판매비와관리비
(305,246)

(316,651)

영업손실

(406,780)

(833,391)

기타수익
165,417

106,016

기타비용
(638,347)

(744,345)

금융수익
109,593

841,322

금융비용
(340,338)

(350,527)

공동기업
및
관계기업투자손익

(104,045)

539,509

법인세비용차감전순손실

(1,214,500)

(441,416)

법인세비용

(3,740)

(15,707)

계속영업당기순손실

(1,218,240)

(457,123)

중단영업손실

-

(27,040)

당기순손실

(1,218,240)

(484,163)

기타포괄손익

(107,661)

72,376

당기손익으로 재분류되지 않는 항목

(93,126)

29,557

표시통화환산손익
(93,770)

29,120

순확정급여부채의 재측정요소
667

(373)

관계기업 순확정급여부채의
 재측정요소 중 지분해당액
(23)

810

후속적으로 당기손익으로
재분류되는 항목

(14,535)

42,819

매도가능금융자산평가손익
2,737

22,674

지분법자본변동
(4,185)

18,240

해외사업환산손익
(13,087)

1,905

당기총포괄손실

(1,325,901)

(411,787)

당기순손익의 귀속

지배기업소유주지분

(1,218,503)

(485,604)

비지배지분

263

1,441

당기총포괄손실의 귀속

지배기업소유주지분

(1,325,963)

(413,178)

비지배지분

62

1,391

주당손익(단위:원)

기본 및 희석주당손익

계속영업 기본 및 희석주당손익

(6,362)

(5,017)

중단영업 기본 및 희석주당손익

-

(285)

(6,362)

(5,302)

③ 연결 자본변동표

연 결 자 본 변 동 표

제 42 기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

제 41 기 2016년 1월 1일부터 2016년 12월 31일까지

현대상선주식회사와 그 종속기업
(단위 : 백만원)

과 목
자본금
기타불입자본
결손금
기타자본
구성요소
지배기업 
소유주지분 계
비지배지분
총 계

2016.01.01(보고금액)
1,182,476
1,173,204
(2,069,054)
(47,506)
239,120
42,977
282,097

당기총포괄손익:

당기순이익(손실)
-
-
(485,604)
-
(485,604)
1,441
(484,163)

기타포괄손익

매도가능금융자산평가이익
-
-
-
22,674
22,674
-
22,674

공동기업및관계기업투자평가
-
-
810
18,240
19,050
-
19,050

해외사업환산손익
-
-
-
1,932
1,932
(27)
1,905

표시통화환산손익
-
-
-
29,120
29,120
-
29,120

순확정급여부채의 재측정요소
-
-
(350)
-
(350)
(23)
(373)

소유주와의 거래:

유상증자
786,464
364,571
-
-
1,151,035
-
1,151,035

무상감자
(1,070,351)
-
1,070,351
-
-
-
-

신주인수권 행사
10
(250)
-
-
(240)
-
(240)

신종자본증권 수익분배금
-
-
(1,410)
-
(1,410)
-
(1,410)

연차배당
-
-
-
-
-
(2,420)
(2,420)

종속기업처분
-
-
-
-
-
(38,452)
(38,452)

2016.12.31
898,599
1,537,525
(1,485,257)
24,460
975,327
3,496
978,823

2017.01.01(보고금액)
898,599
1,537,525
(1,485,257)
24,460
975,327
3,496
978,823

당기총포괄손익:

당기순이익(손실)
-
-
(1,218,503)
-
(1,218,503)
263
(1,218,240)

기타포괄손익

매도가능금융자산평가이익
-
-
-
2,737
2,737
-
2,737

공동기업및관계기업투자평가
-
-
(23)
(4,185)
(4,208)
-
(4,208)

해외사업환산손익
-
-
-
(12,898)
(12,898)
(189)
(13,087)

표시통화환산손익
-
-
-
(93,770)
(93,770)
-
(93,770)

순확정급여부채의 재측정요소
-
-
679
-
679
(12)
667

소유주와의 거래:

유상증자
669,719
(9,363)
-
-
660,356
-
660,356

신주인수권행사
-
(1)
-
-
(1)
-
(1)

신종자본증권 발행
-
-
-
600,000
600,000
-
600,000

신종자본증권 수익분배금
-
-
(14,910)
-
(14,910)
-
(14,910)

연차배당
-
-
-
-
-
(1,106)
(1,106)

기타
-
-
-
-
-
(341)
(341)

2017.12.31
1,568,318
1,528,161
(2,718,014)
516,344
894,809
2,111
896,920

④ 연결 현금흐름표

연 결 현 금 흐 름 표

제 42 기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

제 41 기 2016년 1월 1일부터 2016년 12월 31일까지

현대상선주식회사와 그 종속기업
(단위 : 백만원)

과 목
제42기
제41기

영업활동으로 인한 현금흐름

(275,381)

(638,958)

당기순손실
(1,218,240)

(484,163)

조정항목
974,980

(100,867)

이자의 수취
6,545

7,067

이자의 지급
(32,281)

(92,593)

배당금의 수취
1,755

32,556

법인세의 납부
(8,140)

(958)

투자활동으로 인한 현금흐름

(227,965)

1,473,908

유형자산 취득
(302,529)

(155,231)

무형자산 취득
(380)

(12,155)

유형자산 처분
118,303

45,323

무형자산 처분
1,180

14,649

금융상품 취득
(12,466)

(142,413)

금융상품 처분
14,353

321,921

매도가능금융자산 취득
(919)

(3,886)

매도가능금융자산 처분
2,299

31,648

공동기업 및 관계기업투자 취득
(4,538)

(6,782)

공동기업 및 관계기업투자 처분
-

1,340,809

종속기업 처분 순현금유입
-

73,914

종속기업 취득 순현금유출
(128,953)

-

파생상품 거래로 인한 현금유입
-

74,641

파생상품 거래로 인한 현금유출
-

(111,645)

대여금 감소
6,926

14,421

대여금 증가
(17,549)

(40,124)

보증금 회수
52

137

보증금 증가
(7,539)

(62,614)

매각예정자산 처분
158,329

-

정부보조금 증가
-

475

사업부매각대금 반환
(57,000)

-

사업부매각으로 인한 현금의 증가
2,466

90,820

재무활동으로 인한 현금흐름

661,544

(502,954)

유상증자
660,356

66,563

신주인수권 행사
-

(213)

신종자본증권 수익분배금의 지급
(14,910)

(1,410)

차입금 등 증가
97,197

3,436,556

차입금 등 상환
(664,789)

(4,221,844)

사채 발행
-

300,000

사채 상환
-

(40,744)

정부보조금 증가
17

60

금융리스부채 증가
21,775

-

금융리스부채 상환
(35,988)

(41,107)

신종자본증권 발행
600,000

-

연결자본거래로 인한 현금유출
(1,106)

(2,023)

예수보증금 증가
1,357

1,841

예수보증금 감소
(2,365)

(633)

현금및현금성자산의 순증감

158,198

331,996

기초 현금및현금성자산

533,674

203,569

외화표시 현금및현금성자산의 환율변동효과

(15,507)

(1,891)

기말 현금및현금성자산

676,365

533,674

⑤ 연결재무재표에 대한 주요 주석사항

제 42 기 2017년 12월 31일 현재

제 41 기 2016년 12월 31일 현재

현대상선주식회사와 그 종속기업

1.

일
반적 사
항 

현대상선주식회사(이하 "지배기업")와 연결재무제표 작성대상 종속기업(이하 지배기업과 종속기업을 일괄하여 "연결회사")의 일반적인 사항은 다음과 같습니다.

1.1 지배기업 개요

지배기업은 1976년 3월 25일 해운업 등을 목적으로 설립되어 주로 컨테이너선 및 유조선 등에 의한 해운업 등을 영위하고 있으며, 1995년 10월 중 한국거래소 유가증권시장에 주식을 상장하였습니다. 지배기업은 설립 후 수차례의 증자 등을 거쳐 당기말현재 자본금은 1,568,318백만원이며, 당기말 현재 주요주주인 한국산업은행 등 채권금융기관의 지분율은
27.91%이고, 한국선박해양㈜의 지분율은 4.45%입니다.

1.2 종속기업의 현황

보고기간종료일 현재 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

종속기업
소유지분율(%)
소재지
결산월
업 종

해영선박㈜
80
한국
12월
선박관리업

현대해양서비스㈜
100
한국
12월
운송지원서비스업

㈜현대상선퍼시픽
100
한국
12월
운송지원서비스업

Total Terminal International Algeciras S.A.U.
100
스페인
12월
터미널하역업

에이치티알헤시라스 주식회사
100
한국
12월
금융업

HYUNDAI MERCHANT MARINE (AMERICA), INC.
100
미국
12월
해운대리점

HYUNDAI AMERICA SHIPPING AGENCY, INC.
100
미국
12월
해운대리점

CALIFORNIA UNITED TERMINALS, INC.
100
미국
12월
터미널하역업

WASHINGTON UNITED TERMINALS, INC.
100
미국
12월
터미널하역업

HYUNDAI MERCHANT MARINE (JAPAN) CO.,LTD.
100
일본
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (SINGAPORE) PTE LTD.
100
싱가포르
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (EUROPE) LIMITED
100
영국
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (HONG KONG) LIMITED
100
홍콩
12월
해운대리점

HYUNDAI OCEAN PIONEER SHIPPING AGENCY CO.,LTD.
100
대만
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (CHINA) CO.,LTD.
100
중국
12월
해운대리점

CHENGDU HYUNDAI MERCHANT MARINE DOCUMENTATIONSERVICE CO.,LTD.
100
중국
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (THAILAND) CO.,LTD.(*1)
48
태국
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (DEUTSCHLAND) GMBH & CO. KG
100
독일
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (DEUTSCHLAND) MANAGEMENT GMBH
100
독일
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (NETHERLANDS) B.V.
100
네덜란드
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (TAIWAN) CO.,LTD.
100
대만
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (MALAYSIA) SDN.,BHD.
99.99
말레이시아
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (BELGIUM) N.V.
99.99
벨기에
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (FRANCE) S.A.
99.99
프랑스
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (INDIA) PVT.LTD.
99.99
인도
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (SCANDINAVIA) AB
100
스웨덴
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (VIETNAM) CO.,LTD.
100
베트남
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (ITALY)
100
이탈리아
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (RUSSIA) LLC.
75
러시아
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE (U.A.E.) LLC.(*1)
49
아랍에미레이트
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE AUSTRALIA PTY.,LTD.
100
호주
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE(VLADIVOSTOK) CO.,LTD.
100
러시아
12월
해운대리점

HYUNDAI MERCHANT MARINE(PHILIPPINES) CO.,LTD.
65
필리핀
12월
해운대리점

선박금융관련 SPC 등(*2)
-
파나마 등
12월
선박투자업 등

(*1) 지배기업은 해당기업의 의결권 있는 주식의 과반수를 보유하고 있지 않지만, 해당 기업의 재무정책과 영업활동을 결정할 수 있는 능력이 있으므로 종속기업에 포함하였습니다.
(*2) 소유지분율이 과반수 미만이나 연결회사가 해당 특수목적기업에 대한 실질적인 힘과 단순한 자산관리자의 수준이 아닌 변동이익에 노출되어 있으므로 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다.

상기 지분율은 연결회사가 보유한 모든 지분율을 합산한 것입니다.

1.3 종속기업 관련 재무정보 요약

연결대상 종속기업의 보고기간말 요약재무상태와 각 회계기간의 요약손익의 내역은 다음과 같습니다(단위:백만원).

구 분
당기말
당기

자산
부채
자본
매출
순손익

해영선박㈜
18,868
13,824
5,044
11,039
1,246

현대해양서비스㈜
20,162
7,352
12,810
24,038
3,683

㈜현대상선퍼시픽
30,053
349,264
(319,211)
14,772
(4,201)

Total Terminal International Algeciras S.A.U.
174,242
116,998
57,244
-
-

에이치티알헤시라스 주식회사
58,888
-
58,888
-
(12)

HYUNDAI MERCHANT MARINE (AMERICA), INC.(*1)
84,117
15,782
68,335
220,777
(1,789)

HYUNDAI MERCHANT MARINE (JAPAN) CO.,LTD.
3,389
2,379
1,010
6,208
(59)

HYUNDAI MERCHANT MARINE (SINGAPORE) PTE LTD.
7,350
376
6,974
7,893
295

HYUNDAI MERCHANT MARINE (EUROPE) LIMITED
4,180
3,288
892
10,541
163

HYUNDAI MERCHANT MARINE (HONG KONG) LIMITED
3,698
454
3,244
6,202
88

HYUNDAI OCEAN PIONEER SHIPPING AGENCY CO.,LTD.
4,699
5,061
(362)
3,202
297

HYUNDAI MERCHANT MARINE (CHINA) CO.,LTD.(*2)
39,917
27,086
12,831
22,947
703

HYUNDAI MERCHANT MARINE (THAILAND) CO.,LTD.
1,133
353
780
2,223
(135)

HYUNDAI MERCHANT MARINE (DEUTSCHLAND) GMBH & CO.KG(*3)
3,730
1,766
1,964
8,382
344

HYUNDAI MERCHANT MARINE (NETHERLANDS) B.V.
2,340
1,640
700
5,183
118

HYUNDAI MERCHANT MARINE (TAIWAN) CO.,LTD.
1,423
922
501
1,856
(45)

HYUNDAI MERCHANT MARINE (MALAYSIA) SDN.,BHD.
486
167
319
1,539
32

HYUNDAI MERCHANT MARINE (BELGIUM) N.V.
790
589
201
2,339
26

HYUNDAI MERCHANT MARINE (FRANCE) S.A.
907
403
504
3,581
48

HYUNDAI MERCHANT MARINE (INDIA) PVT.LTD.
19,056
15,034
4,022
10,935
3,292

HYUNDAI MERCHANT MARINE (SCANDINAVIA) AB
1,341
463
878
2,226
45

HYUNDAI MERCHANT MARINE (VIETNAM) CO.,LTD.
12,923
12,395
528
1,926
181

HYUNDAI MERCHANT MARINE (ITALY)
1,344
1,033
311
2,471
56

HYUNDAI MERCHANT MARINE (RUSSIA) LLC.
475
269
206
420
8

HYUNDAI MERCHANT MARINE (U.A.E.) LLC.
6,014
5,247
767
4,022
117

HYUNDAI MERCHANT MARINE AUSTRALIA PTY.,LTD.
1,687
500
1,187
717
175

HYUNDAI MERCHANT MARINE(VLADIVOSTOK) CO.,LTD.
1,617
946
671
2,010
420

HYUNDAI MERCHANT MARINE(PHILIPPINES) CO.,LTD.
1,093
368
725
1,021
64

(*1) 중간지배회사로서 해당 요약재무정보는 손자회사인 HYUNDAI AMERICA SHIPPING AGENCY, INC., CALIFORNIA UNITED TERMINALS, INC., WASHINGTON UNITED TERMINALS, INC.을 연결한 연결재무정보입니다.
(*2) 중간지배회사로서 해당 요약재무정보는 CHENGDU HYUNDAI MERCHANT MARINE DOCUMENTATION SERVICE CO.,LTD.를 연결한 연결재무정보입니다.
(*3) 중간지배회사로서 해당 요약재무정보는 HYUNDAI MERCHANT MARINE (DEUTSCHLAND) MANAGEMENT GMBH를 연결한 연결재무정보입니다.

구 분
전기말
전기

자산
부채
자본
매출
순손익

해영선박㈜
18,057
13,701
4,356
14,422
1,476

현대종합연수원㈜(*1)
-
-
-
3,859
(1,000)

현대해양서비스㈜
22,258
12,115
10,143
17,151
2,774

HYUNDAI MERCHANT MARINE (AMERICA), INC.(*2)
283,669
204,683
78,986
360,224
(2,061)

HYUNDAI MERCHANT MARINE (JAPAN) CO.,LTD.
3,613
2,657
956
6,733
46

HYUNDAI MERCHANT MARINE (SINGAPORE) PTE LTD.
7,821
537
7,284
8,516
317

HYUNDAI MERCHANT MARINE (EUROPE) LIMITED
8,796
7,829
967
30,414
676

HYUNDAI MERCHANT MARINE (HONG KONG) LIMITED
5,354
671
4,683
6,963
178

HYUNDAI OCEAN PIONEER SHIPPING AGENCY CO.,LTD.
4,106
4,782
(676)
2,272
(469)

HYUNDAI MERCHANT MARINE (CHINA) CO.,LTD.(*3)
40,259
27,401
12,858
21,971
771

HYUNDAI MERCHANT MARINE (THAILAND) CO.,LTD.
1,099
161
938
2,097
15

HYUNDAI MERCHANT MARINE (DEUTSCHLAND) GMBH & CO. KG
(*4)

3,853
2,249
1,604
8,646
134

HYUNDAI MERCHANT MARINE (NETHERLANDS) B.V.
2,609
1,122
1,487
5,400
123

HYUNDAI MERCHANT MARINE (TAIWAN) CO.,LTD.
2,999
2,432
567
1,821
53

HYUNDAI MERCHANT MARINE (MALAYSIA) SDN.,BHD.
429
135
294
1,335
(49)

HYUNDAI MERCHANT MARINE (BELGIUM) N.V.
989
520
469
2,271
35

HYUNDAI MERCHANT MARINE (FRANCE) S.A.
2,036
1,008
1,028
3,452
168

HYUNDAI MERCHANT MARINE (INDIA) PVT.LTD.
11,826
8,296
3,530
9,309
3,044

HYUNDAI MERCHANT MARINE (SCANDINAVIA) AB
1,638
787
851
2,457
96

HYUNDAI MERCHANT MARINE (VIETNAM) CO.,LTD.
8,680
8,014
666
2,459
547

HYUNDAI MERCHANT MARINE (ITALY)
1,819
1,346
473
2,451
102

HYUNDAI MERCHANT MARINE (RUSSIA) LLC.
531
318
213
423
18

HYUNDAI MERCHANT MARINE (U.A.E.) LLC.
9,909
6,396
3,513
8,380
2,663

HYUNDAI MERCHANT MARINE AUSTRALIA PTY.,LTD.
1,564
500
1,064
569
208

HYUNDAI MERCHANT MARINE(VLADIVOSTOK) CO.,LTD.
1,068
780
288
1,246
(28)

HYUNDAI MERCHANT MARINE(PHILIPPINES) CO.,LTD.
1,087
330
757
1,129
258

에이치케이에스제일차유한회사(*1)
-
-
-
-
(2)

에이치케이엠제일차유한회사(*1)
-
-
-
-
(2)

케이디비블루오션제이차㈜(*1)
-
-
-
-
(2)

에이치엠엠리시버블유동화전문유한회사(*1)
-
-
-
-
(23)

(*1) 연결회사의 지배력이 상실되기 전까지 발생한 손익입니다.
(*2) 중간지배회사로서 해당 요약재무정보는 손자회사인 HYUNDAI AMERICA SHIPPING AGENCY, INC., CALIFORNIA UNITED TERMINALS, INC., WASHINGTON UNITED TERMINALS, INC.을 연결한 연결재무정보입니다.
(*3) 중간지배회사로서 해당 요약재무정보는 CHENGDU HYUNDAI MERCHANT MARINE DOCUMENTATION SERVICE CO.,LTD.를 연결한 연결재무정보입니다.
(*4) 중간지배회사로서 해당 요약재무정보는 HYUNDAI MERCHANT MARINE (DEUTSCHLAND) MANAGEMENT GMBH를 연결한 연결재무정보입니다.

1.4 연결대상범위의 변동

당기 중 연결재무제표에 포함된 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

기업명
사 유

㈜현대상선퍼시픽
지분 취득

Total Terminal International Algeciras S.A.U.

에이치티알헤시라스 주식회사

2. 중요한 회계정책

다음은 연결재무제표의 작성에 적용된 주요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 재무제표 작성기준

연결회사의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다. 
 
한국채택국제회계기준은 재무제표 작성시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 요구되는 부분이나 중요한 가정 및 추정이 요구되는 부분은 주석
3에서 설명하고 있습니다.

2.2 회계정책의 변경과 공시

(1) 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서

연결회사는 2017년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로
적용
하였으며, 이로 인하여 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.

- 기준서 제1007호 '현금흐름표' 개정

- 기준서 제1012호 '법인세' 개정
- 기준서 제1112호 '투자기업에 대한 지분의 공시' 개정

(2) 연결회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 

연결회사는 개정 또는 공표됐으나 2017년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 않았고, 조기 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

- 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 
벤처캐피탈 투자기구, 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분을 지분법이 아닌 공정가치로 평가할 경우, 각각의 지분별로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 소급하여 적용하며, 조기 적용이 허용됩니다. 연결회사는 벤처캐피탈 투자기구 등에 해당하지 않아 상기 면제규정을 적용하지 않으므로, 동 개정으로 인해 재무제표에중요한 영향은 없습니다. 

- 기준서 제1040호 '투자부동산' 개정

부동산의 투자부동산으로 또는 투자부동산에서의 대체는 용도 변경의 증거가 존재하는 경우에만 가능하며, 동 기준서 문단 57은 이러한 상황의 예시임을 명확히 하였습니다. 또한, 건설중인 부동산도 계정대체 규정 적용 대상에 포함됨을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 재무제표 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다. 

- 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급ㆍ선수취 대가' 제정 
제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 또한, 선지급이나 선수취가 여러 차례에 걸쳐 이루어지는 경우 대가의 선지급이나 선수취로 인한 거래일을 각각 결정합니다. 동 해석서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용이 허용됩니다. 연결회사는 동 해석서의 제정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 기준서 제1116호 '리스' 제정

2017년 5월 22일 제정된 기업회계기준서 제1116호 '리스'는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 이 기준서는 현행 기업회계기준서 제1017호 '리스', 기업회계기준해석서 제2104호 '약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정', 기업회계기준해석서 제2015호 '운용리스: 인센티브', 기업회계기준해석서 제2027호 '법적 형식상의 리스를 포함하는 거래의 실질에 대한 평가'를 대체할 예정입니다.

연결회사는 계약의 약정시점에, 계약 자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단하며, 최초 적용일에도 이 기준서에 따라 계약이 리스인지, 리스를 포함하고 있는지를 식별합니다. 다만, 연결회사는 최초 적용일 이전 계약에 대해서는 실무적 간편법을 적용하여 모든 계약에 대해 다시 판단하지 않을 수 있습니다. 

리스이용자 및 리스제공자는 리스계약이나 리스를 포함하는 계약에서 계약의 각 리스요소를 리스가 아닌 요소(이하 '비리스요소'라고 함)와 분리하여 리스로 회계처리해야 합니다. 리스이용자는 기초자산을 사용할 권리를 나타내는 사용권자산(리스자산)과 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식해야 합니다. 다만, 단기리스(리스개시일에, 리스기간이 12개월 이하인 리스)와 소액자산(예, 기초자산 $5,000 이하) 리스의 경우 동 기준서의 예외규정을 선택할 수 있습니다. 또한, 리스이용자는 실무적 간편법으로 비리스요소를 리스요소와 분리하지 않고, 각 리스요소와 관련 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리하는 방법을 기초자산의 유형별로 선택하여 적용할 수 있습니다. 

판매후리스와 관련하여, 연결회사(판매자-리스이용자)는 자산 이전을 자산의 판매로회계처리할지를 판단하기 위해 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 먼저 적용하도록 하고 있습니다. 다만, 최초 적용일 전에 체결된 판매후리스에 대해서는 다시 평가하지 않습니다. 리스제공자 회계처리는 현행 기업회계기준서 제1017호의 회계처리와 유의적으로 변동되지 않았습니다.

- 기준서 제1109호 '금융상품' 제정

2015년 9월 25일 제정된 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는현행 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'을 대체할 예정입니다. 연결회사는 기업회계기준서 제1109호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할 예정입니다.

새로운 기업회계기준서 제1109호는 소급 적용함이 원칙이나, 금융상품의 분류, 측정, 손상의 경우 비교정보 재작성을 면제하는 등 일부 예외조항을 두고 있고, 위험회피회계의 경우 옵션의 시간가치 회계처리 등 일부 예외조항을 제외하고는 전진적으로 적용합니다.

기업회계기준서 제1109호의 주요 특징으로 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거한 금융자산의 분류와 측정, 기대신용손실에 기초한 금융상품의 손상모형, 위험회피회계 적용조건을 충족하는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 확대 또는 위험회피효과 평가방법의 변경 등을 들 수 있습니다. 

기업회계기준서 제1109호의 원활한 도입을 위해서는 일반적으로 재무영향분석 및 회계정책 수립, 회계시스템 구축, 시스템 안정화 등의 준비 작업이 필요합니다. 동 기준서를 최초로 적용하는 회계기간의 연결재무제표에 미치는 영향은 동 기준서에 따른 회계정책의 선택과 판단뿐 아니라 해당 기간에 연결회사가 보유하는 금융상품과 경제상황 등에 따라 다를 수 있습니다.

연결회사는 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위하여 2017년 12월 31일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 2017년 연결재무제표에 미치는 잠재적인 영향을 예비 평가하였고, 그 결과는 다음과 같습니다. 연결회사는 향후 추가적인 정보에 기초하여 보다 구체적인 재무영향을 분석할 예정이고, 2017년 12월 31일 기준 예비영향평가 결과는 향후 연결회사가 이용할 수 있는 추가 정보 등에 따라 변경될 수 있습니다. 

① 금융자산의 분류 및 측정

새로운 기업회계기준서 제1109호를 적용할 경우 연결회사는 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거하여 다음 표와 같이 금융자산을 후속적으로 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치, 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류하고, 복합계약이 금융자산을 주계약으로 포함하는 경우에는 내재파생상품을 분리하지 않고 해당 복합계약 전체를 기준으로 금융자산을 분류합니다.

사업모형
계약상 현금흐름 특성

원금과 이자만으로 구성
그 외의 경우

계약상 현금흐름 수취 목적

상각후원가 측정(*1)

당기손익-

공정가치 측정(*2)

계약상 현금흐름 수취 및 매도 목적

기타포괄손익-공정가치 측정(*1)

매도 목적, 기타

당기손익-공정가치 측정

(*1) 회계불일치를 제거하거나 감소시키기 위하여 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가).

(*2) 단기매매목적이 아닌 지분증권의 경우 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가).

기업회계기준서 제1109호에서 금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치측정 대상으로 분류하기 위한 요건이 현행 기업회계기준서 제1039호의 요건보다 엄격하므로, 기업회계기준서 제1109호 도입 시 당기손익-공정가치 측정 대상 금융자산의 비중이 증가하여 당기손익의 변동성이 확대될 수 있습니다.

연결회사는 2017년 12월 31일 현재 대여금 및 수취채
권
1,296,313
백만원,
매도가능금융자산 22,403백만
원을 보유하고 있습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취를 목적으로 하는 채무상품만
상각후원가로 측정할 수 있습니다.

연결회사는 2017년 12월 31일
현재 대여금 및 수취채권
1,296,313

백만원

을
상
각후원가로 측정하고 있습니다. 

예비영향평가 결과에 따르면 기업회계기준서 제1109호를 2017년 12월 31일 현재 위 금융자산에 적용할 경우, 대부분 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취를 목적으로 하므로 상각후원가로 측정되는 항목으로 분류되어 연결재무제표에 중대한 영향을 미치지 않을 것으로 판단합니다. 

기업회계기준서 제1109호에 따르면 단기매매목적으로 보유하지 않는 지분상품은 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있고, 동 포괄손익은 후속적으로 당기손익으로 재순환(recycling)되지 않습니다. 연결회사의 2017년 12월 31일 현재
매도가능금융자산으로 분류된 지분상품은22,403백만원입
니다.

예비영향평가 결과에 따르면 연결회사는 매도가능지분상품 중 대부분을 차지하는 장기 투자 목적의 지분상품을 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 계획을 갖고 있어, 기업회계기준서 제1109호를 적용하더라도 해당 금융자산이 연결재무제표에 중대한 영향을 미치지는 않을 것으로 판단합니다.

② 손상: 금융자산과 계약자산 

현행 기업회계기준서 제1039호에서는 발생손실모형(incurred loss model)에 따라 손상발생의 객관적 증거가 있는 경우에만 손상을 인식하지만, 새로운 기업회계기준서 제1109호에서는 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품, 리스채권, 계약자산, 대출약정, 금융보증계약에 대하여 기대신용손실모형(expected credit loss impairment model)에 따라 손상을 인식합니다.

기업회계기준서 제1109호에서는 금융자산 최초 인식 후 신용위험의 증가 정도에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 12개월 기대신용손실이나 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하도록 하고 있어 현행 기업회계기준서 제1039호의 발생손실모형에 비하여 신용손실을 조기에 인식할 수 있습니다.

구 분(*1)

손실충당금

Stage 1

최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우(*2)

12개월 기대신용손실: 보고기간 말 이후 12개월 내에발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 2

최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우

전체기간 기대신용손실: 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 3

신용이 손상된 경우

(*1) 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'의 적용범위에 포함되는 거래에서 생기는 매출채권이나 계약자산의 경우 유의적인 금융요소가 없다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정해야 하고, 유의적인 금융요소가 있다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음. 리스채권도 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음.
(*2) 보고기간 말 신용위험이 낮은 경우에는 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 것으로 간주할 수 있음.

기업회계기준서 제1109호에서는 최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산은 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다.

연결회사는 2017년 12월 31일 현재 상각후원가로 측정하는 채무상품인
대여금 및 수취채
권
1,374,875

백만원
,

금
융
리스채권 12,157백
만원을 보유하고 있고,이들 자산에 대하여 손
실충당금 78,562백
만원을 설정하고 있습니다.

- 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 제정

2015년 11월 6일 제정된 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1018호 '수익', 제1011호 '건설계약', 기업회계기준해석서 제2031호 '수익: 광고용역의 교환거래', 제2113호 '고객충성제도', 제2115호 '부동산건설약정', 제2118호 '고객으로부터의 자산이전'을 대체할 예정입니다. 

연결회사는 기업회계기준서 제1115호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용하되, 최초 적용 누적효과를 최초 적용일인 2018년 1월 1일 이익잉여금으로 인식하는 방법으로 적용할 예정입니다. 

현행 기업회계기준서 제1018호 등에서는 재화의 판매, 용역의 제공, 이자수익, 로열티수익, 배당수익, 건설계약과 같은 거래 유형별로 수익인식기준을 제시하지만, 새로운 기업회계기준서 제1115호에 따르면 모든 유형의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분 → ⑤ 수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.

연
결회사는 2017년 9월부터 기업회계기준서 제1115호 도입을 준비하였고, 외부자문사를 활용하여 연결회사의 수익 구조를 분석하고 관련 내부관리 회계정책 및 프로세스를 정비하고 있습니다.

연
결

회사는 2018년 1분기까지 기업회계기준서 제1115호의 도입에 따른 재무영향을구체적으로 분석하여 그 결과를 2018년 1분기 연결재무제표 주석에 공시할 예정입니다.

연결회사는 2017년 12월 31일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 기업회계기준서 제1115호 적용 시 2017년 연결재무제표에 미치는 잠재적인 영향을 예비 평가하였고, 그 결과는 다음과 같습니다. 2017년 12월 31일 기준 예비영향평가 결과는향후 연결회사가 이용할 수 있는 추가 정보 등에 따라 변경될 수 있습니다.

1) 수행의무의 식별

연결회사
는 고객에게
해상운송, 육상운송 등 운송 서비스 전반에 걸친 용역을 제공하는 사업을 영위하고
있으며
, 2017 회계연도 중
컨테이너
및
벌크사업부문의 수익은 각각 4,353,898백만
원 및

544,030백만원

으로
연
결회사
총 수익의 약 86.59
% 및

10.82%
에 해당
합니다.

기업회계기준서 제1115호 적용 시 고객과의 운송용역 계약에 포함된 해상운송과 육상운송 등 수행의무를 한 시점에 이행하는지, 기간에 걸쳐 이행하는지에 따라 연
결회사
의수익인식 시점이 변경될 수 있습니다.

연
결
회사
는 계약기간 동안 고객에게 포괄적인 운송용역을 제공할 의무가 있으므로 이러한 수행의무에 배분된 거래가격을 용역을 제공하는 기간에 걸쳐 수익으로 인식할 예정입니다.

연
결회사는
수행의무와 관련한
재무적 영향을 구체적으로 분석 중
이며, 2017 회계연도 기준 예비영향평가 결과
연결회사의 수익에 미치는 유의적인 영향은 없을 것으로 예상합니다. 

2) 포트폴리오 접근법
연결회사의 컨테이너 및 벌크사업 부문은 여러 고객에게 운송용역을 제공하며, 각 고객의 개별 계약 특성이 비슷한 계약들을 포트폴리오를 적용하여 하나의 수행의무로 보아 회계처리를 하고 있습니다.

기업회계기준서 제1115호 적용 시 특성이 비슷한 계약들(또는 수행의무들)의 포트폴리오에 적용한 경우와 그 포트폴리오 내의 개별 계약(또는 수행의무들)에 적용한 경우에 연결재무제표에 미치는 영향이 중요하게 다르지 않다고 합리적으로 예상한다면, 이러한 계약의 포트폴리오(또는 수행의무들)에 기업회계기준서 제1115호를 적용하는 실무적 간편법을 쓸 수 있습니다.

연
결회사는 포트폴리오 접근법에 따른 재무적 영향을 구체적으로 분석 중
이
며, 2017회계연도를 기준으로 기업회계기준서 제1115호를 포트폴리오에 적용한 경우
와 개별계약에 적용한 경우 연결재무제표에 미치는 영향을 예비 평가한 결과 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은
없을 것으로 예상합니다.

3) 변동대가

연결회사
의 컨테이너사업 부문은 고객에게 운송용역을 제공하는 계약에서 컨테이너의 체화 등에 대한
사유에 따른 고객과의 협의
결과에 따라 고객에게서 받을 대가가 변동될수 있습니다.
2017 회
계연도
컨테이너사업 부문의 수익은 4,353,898백만원으로
연결회사
총 수익의 86.59%에
해당합니다.

기업회계기준서 제1115호 적용 시 연
결회사는
받을 권리를 갖게 될 대가를 더 잘 예측할 것으로 예상하는 기댓값 방법을 사용하여 변동 대가를 추정하고, 이미 인식한 누적 수익금액 중 유의적인 부분을 되돌리지 않을 가능성이 매우 높은 금액까지만 변동대가를 거래가격에 포함하여 수익을 인식합니다.

연결회사는 변동대가 규정에 따른 재무적 영향을 구체적으로 분석 중이며, 2017 회계연도 기준 예비영향평가 결과 기업회계기준서 제1115호 적용 시

연결회사의 수익에 미치는 유의적인 영향은 없을 것으로 예상합니다. 

4) 계약이행원가
연
결
회사
의 벌크사업 부문에서는 고객에게 제공하는 운송용역과 직접 연관성이 있는운항원가
등
운송계약기간 이전의 계약이행원가가
발생하고 있습
니다.
이러한 비용은 고객과 계약을 체결하려고 들인 원가로, 계약을 체결하지 않았다면 들지 않았을 원가입니다. 

기업회계기준서 제1115호에 따르면 이러한 계약이행원가는 자산으로 인식하고, 용역을 고객에게 이전하는 방식과 일치하는 체계적 기준으로 상각합니다.

연
결회사는 계약이행원가와 관련한 재무적 영향을 구체적으로 분석 중이며, 2017 회계연도 기준 예비영향평가 결과 기업회계기준서 제1115호 적용 시
계
약이행원가의 자산화가 연결회사의 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없을 것으로 예상합니다.

2.3 연결

연결회사는 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 따라 연결재무제표를 작성하고 있습니다. 

(1) 종속기업

종속기업은 회사가 지배하고 있는 모든 기업(특수목적기업 포함)입니다. 회사가 피투자자에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고, 피투자자에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미칠 능력이 있는 경우, 해당 피투자자를 지배합니다. 종속기업은 회사가 지배하게 되는 시점부터 연결에 포함되며, 지배력을 상실하는 시점부터 연결에서 제외됩니다.

연결회사의 사업결합은 취득법으로 회계처리 됩니다. 이전대가는 취득일의 공정가치로 측정하고, 사업결합으로 취득한 식별가능한 자산ㆍ부채 및 우발부채는 취득일의 공정가치로 최초 측정하고 있습니다. 연결회사는 청산 시 순자산의 비례적 몫을 제공하는 비지배지분을 사업결합 건별로 판단하여 피취득자의 순자산 중 비례적 지분 또는 공정가치로 측정합니다. 그밖의 비지배지분은 다른 기준서의 요구사항이 없다면 공정가치로 측정합니다. 취득관련원가는 발생 시 당기비용으로 인식됩니다. 
 
영업권은 이전대가, 피취득자에 대한 비지배지분의 금액과 취득자가 이전에 보유하고 있던 피취득자에 대한 지분의 취득일의 공정가치 합계액이 취득한 식별가능한 순자산을 초과하는 금액으로 인식됩니다. 이전대가 등이 취득한 종속기업 순자산의 공정가액보다 작다면, 그 차액은 당기손익으로 인식합니다. 
 
연결회사 내의 기업간에 발생하는 거래로 인한 채권, 채무의 잔액, 수익과 비용 및 미실현이익 등은 제거됩니다. 또한 종속기업의 회계정책은 연결회사에서 채택한 회계정책을 일관성 있게 적용하기 위해 차이가 나는 경우 수정됩니다.

(2) 관계기업

관계기업은 연결회사가 유의적 영향력을 보유하는 기업이며, 관계기업 투자지분은 최초에 취득원가로 인식하며 지분법을 적용합니다. 연결회사와 관계기업간의 거래에서 발생한 미실현이익은 연결회사의 관계기업에 대한 지분에 해당하는 부분만큼 제거 됩니다. 또한 관계기업투자에 대한 객관적인 손상의 징후가 있는 경우 연결회사는관계기업 투자의 회수가능액과 장부금액과의 차이는 손상차손으로 인식됩니다.

(3) 공동약정

둘 이상의 당사자들이 공동지배력을 보유하는 공동약정은 공동영업 또는 공동기업으로 분류됩니다. 공동영업자는 공동영업의 자산과 부채에 대한 권리와 의무를 보유하며, 공동영업의 자산과 부채, 수익과 비용 중 자신의 몫을 인식합니다. 공동기업참여자는 공동기업의 순자산에 대한 권리를 가지며, 지분법을 적용합니다.

2.4 외화환산

(1) 기능통화와 표시통화

연결회사는 연결회사 내 개별기업의 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 지배기업의 기능통화는 미국달러화이며, 연결재무제표는 대한민국 원화로 표시되어 있습니다.

(2) 외화거래와 보고기간말의 환산 
 
외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식되고, 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익인식지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로, 매도가능지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다.

(3) 표시통화로의 환산

연결회사의 표시통화와 다른 기능통화를 가진 모든 연결회사에 대해서는 다음의 방법으로 환산하고 있습니다.

- 자산과 부채는 보고기간말의 마감환율

- 수익과 비용은 해당 거래일의 환율

- 자본은 역사적 환율

- 환산에서 발생하는 외환차이는 기타포괄손익으로 인식

2.5 금융자산

(1) 분류 및 측정
 
연결회사는 금융자산을 당기손익인식금융자산, 매도가능금융자산, 대여금및수취채권, 만기보유금융자산의 범주로 구분하고 있으며 금융자산의 정형화된 매매거래는 매매일에 인식됩니다. 
 
금융자산은 최초 인식시점에 공정가치로 측정하며, 거래원가는 당기손익인식금융자산을 제외한 금융자산은 공정가치에 가산하고 당기손익인식금융자산의 경우에는 당기비용으로 처리됩니다. 최초 인식 이후 매도가능금융자산과 당기손익인식금융자산은 후속적으로 공정가치로 측정되고, 대여금및수취채권과 만기보유금융자산은 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다. 
 
당기손익인식금융자산의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식되고, 매도가능금융자산의 공정가치변동은 기타포괄손익에 계상되어 이를 처분하거나 손상을 인식하는 때자본에서 당기손익으로 재분류됩니다.

(2) 손상 
 
연결회사는 금융자산 또는 금융자산 집합의 손상 발생에 대한 객관적인 증거가 있는지를 매 보고기간말에 평가하고, 그 결과 손상되었다는 객관적인 증거가 있으며 손상사건이 신뢰성 있게 추정할 수 있는 금융자산의 추정 미래현금흐름에 영향을 미친 경우에는 손상차손을 인식하고 있습니다. 
 
대여금및수취채권의 손상은 대손충당금 계정으로 차감표시되며, 그 외의 금융자산은장부금액에서 직접 차감됩니다. 연결회사는 금융자산을 더 이상 회수 하지 못할 것으로 판단되는 때에 해당 금융자산을 제각하고 있습니다.

연결회사가 금융자산이 손상되었다는 객관적인 증거에는 금융자산의 발행자나 지급의무자의 유의적인 재무적 어려움, 이자지급이나 원금상환의 연체, 재무적 어려움으로 당해 금융자산에 대한 활성시장의 소멸 등이 포함됩니다. 또한, 매도가능지분상품의 공정가치가 원가 이하로 유의적 또는 지속적으로 하락하는 경우는 손상의 객관적인 증거에 해당됩니다.

(3) 제거
 
연결회사는 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 연결회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식하고 있습니다. 해당 금융부채는 재무상태표에 "차입금"으로 분류됩니다.

(4) 금융상품의 상계

금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다.

2.6 파생상품

파생상품은 파생상품계약 체결시점에 공정가치로 최초 인식되며 후속적으로 공정가치로 재측정됩니다. 위험회피회계의 적용요건을 충족하지 않는 파생상품의 공정가치변동은 거래의 성격에 따라

"금융수익(비용)
"으로
포괄손익계산서에 인식됩니다.

2.7 재고자산

재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시되고, 재고자산의 원가는 미착품을 제외하고는 이동평균법 등에 따라 결정됩니다.

2.8 매각예정 비유동자산
(또는 처분자산집단)

비유동자산(또는 처분자산집단)은 장부금액이 매각거래를 통하여 주로 회수되고, 매각될 가능성이 매우 높은 경우에 매각예정으로 분류되며, 그러한 자산은 장부금액과 순공정가치 중 작은 금액으로 측정됩니다.

2.9 유형자산

유형자산은 역사적원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다.
 
선박의 사용가능기간 중 정기적으로 이루어지는 종합검사, 분해수리와 관련된 입거수리비(Dry docking cost) 등이 별개의 감가상각 대상자산으로 인식될 수 있습니다. 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 매우 높으며, 취득원가를 신뢰성있게 측정할 수 있는 경우에는 자본적 지출로 인식하고 있으며, 다음입거수리까지의 기간에 걸쳐 감가상각하고 있습니다.

토지를 제외한 자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다.

구분
추정 내용연수

건물
33 ~ 50년

구축물
15 ~ 33년

선박
5 ~ 25년

차량운반구
5 ~ 25년

공기구비품
3 ~ 12년

기계장치
5 ~ 25년

기타의유형자산
5 ~ 30년

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 회계처리 됩니다.

2.10 차입원가

적격자산을 취득 또는 건설하는데 발생한 차입원가는 해당 자산을 의도된 용도로 사용할 수 있도록 준비하는 기간 동안 자본화되고, 적격자산을 취득하기 위한 특정목적차입금의 일시적 운용에서 발생한 투자수익은 당 회계기간 동안의 자본화 가능 차입원가에서 차감됩니다. 기타 차입원가는 발생기간에 비용으로 인식됩니다.

2.11 정부보조금

정부보조금은 보조금의 수취와 정부보조금에 부가된 조건의 준수에 대한 합리적인 확신이 있을 때 공정가치로 인식됩니다. 자산관련보조금은 자산의 장부금액을 계산할 때 차감하여 표시되며, 수익관련보조금은 이연하여 정부보조금의 교부 목적과 관련된 비용에서 차감하여 표시됩니다.

2.12 무형자산

영업권은 주석 2.3(1)에서 설명한 방식으로 측정되며, 원가에서 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시되며, 영업권을 제외한 무형자산은 역사적 원가로 최초 인식되고,원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다.

회원권은 이용 가능 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 한정되지 않아 상각되지 않습니다. 한정된 내용연수를 가지는 다음의 무형자산은 추정 내용연수동안 정액법으로 상각됩니다.

과 목
추정 내용연수

사용권
30년

소프트웨어
6년

기타의무형자산
5 ~ 30년

2.13 투자부동산 

임대수익이나 투자차익을 목적으로 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 원가로 측정되며, 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 투자부동산 중 토지를 제외한 투자부동산은 추정 경제적 내용연수 50년 동안 정액법으로 상각됩니다.

2.14 비금융자산의 손상

영업권이나 내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다.

2.15 금융부채

(1) 분류 및 측정 
 

당기손익인식금융부채는 단기매매목적의 금융상품입니다. 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 대상이 아닌 파생상품이나 내재파생상품을 포함한 금융상품으로부터 분리된 파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다. 
 
당기손익인식금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상 "매입채무및기타채무", "차입금", "사채", "금융리스부채" 및 "기타금융부채" 등으로 표시됩니다.

(2) 제거 
 
금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다.

2.16 금융보증계약

연결회사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는다음 중 큰 금액으로 측정하여 "충당부채"로 인식됩니다.

(1) 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산'에 따라 결정된 금액

(2) 최초인식금액에서 기업회계기준서 제1018호 '수익인식'에 따라 인식한 상각누계액을 차감한 금액

2.17
복합금융상품

지배기업이 발행한 복합금융상품은 보유자의 선택에 의해 지분상품을 발행할 수 있는 신주인수권부사채 등입니다. 동 복합금융상품의 부채요소는 최초에 동일한 조건의 신주인수권 등이 없는 금융부채의 공정가치로 인식되며, 자본요소는 복합금융상품 전체의 공정가치와 부채요소의 공정가치의 차이로 최초 인식됩니다. 복합금융상품의 발행과 직접적으로 관련된 거래원가는 부채요소와 자본요소의 최초 인식 금액에 비례하여 배분됩니다.

2.18 충당부채

충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다.

2.19 당기법인세 및 이연법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 법인세비용은 보고기간말 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 기초하여 측정됩니다.

경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 연결회사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 연결회사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.
 
이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 정의되는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다.
이연법인세자산은 차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다.

종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적차이에 대하여 소멸시점을 통제할 수 있고 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적차이에 대하여 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할가능성이 높고 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다. 
 
이연법인세자산과 부채는 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 회사가 보유하고, 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에 상계됩니다.

2.20 종업원급여

(1) 퇴직급여

연결회사는 확정기여제도와 확정급여제도를 모두 운영하고 있습니다.

확정기여제도는 연결회사가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도이며, 기여금은 종업원이 근무용역을 제공 하였을 때 비용으로 인식됩니다. 

확정급여제도는 확정기여제도를 제외한 모든 퇴직연금제도 입니다.

일반적으로 확정급여제도는 연령, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의하여 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는 보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와 관련한 재측정요소는 기타포괄손익으로 인식됩니다. 

제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우에는 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

(2) 기타장기종업원급여

연결회사 내 일부 기업들은 장기 근속 임직원에게 장기종업원급여를 제공하고 있습니다. 이 급여를 받을 수 있는 권리는
장기간 근무한 임직원에게만 주어집니다. 기타장기종업원급여는 확정급여제도와 동일한 방법으로 측정되며, 근무원가, 기타장기종업원급여부채의 순이자 및 재측정요소는 당기손익으로 인식됩니다. 또한, 이러한 부채는 매년 독립적이고 적격한 보험계리사에 의해 평가됩니다.

(3) 해고급여

해고급여는 종업원이 통상적인 퇴직시점 이전에 연결회사에 의해 해고되거나 종업원이 해고의 대가로 연결회사가 제안하는 급여를 수락하는 경우 지급됩니다. 연결회사는 해고급여의 제안을 더 이상 철회할 수 없을 때 또는 구조조정에 대한 원가를 인식할 때 중 이른 날에 해고급여를 인식합니다. 

2.21 수익인식

수익은 연결회사의 통상적인 활동에서 발생하는 용역의 제공에 대하여 받았거나 받을 대가의 공정가치로 구성되어 있습니다. 수익은 부가가치세, 반품, 리베이트 및 할인액을 차감한 순액으로 표시하며, 내부거래를 제거한 후의 금액으로 표시하고 있습니다. 
 
수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 연결회사의 활동별 특정 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다. 추정은 고객의 유형, 거래의 유형 및 개별 거래조건 등의 과거 자료를 바탕으로 하고 있습니다.

(1) 용역의 제공

연결회사는 해운업수익을 용역매출로 보아 진행기준으로 인식하고 있으며 이와 관련된 운항원가도 동일한 기준 하에 인식하고 있습니다. 다만, 진행기준을 적용하기 위한 요건을 충족하지 못하는 경우에는 발생원가의 범위 내에서 회수가능한 금액을 수익으로 계상하고 발생원가 전액을 운항원가로 계상하고 있습니다.

(2) 이자수익

이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법에 의하여 인식됩니다. 채권 손상이 발생하는 경우 채권금액의 장부금액은 회수가능액까지 감액되며, 시간의 경과에 따라 증가하는 부분은 이자수익으로 인식됩니다. 한편, 손상채권에 대한 이자수익은 최초 유효이자율에 의하여 인식됩니다.

(3) 배당금수익

배당수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식됩니다.

2.22 리스

리스는 리스제공자가 자산의 사용권을 일정기간 동안 리스이용자에게 이전하고 리스이용자는 그 대가로 사용료를 리스제공자에게 지급하는 계약입니다. 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 연결회사에게 이전되지 않은 리스는 운용리스로 분류되고, 리스지급액은 리스기간 동안 정액기준으로 비용인식됩니다. 
 
리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 연결회사에게 이전되는 리스는 금융리스로 분류되고 리스자산의 공정가치와 최소리스료의 현재가치 중 작은 금액이 리스기간개시일에 각각 리스자산과 리스부채로 계상됩니다. 
 
리스약정일에 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는 리스는 금융리스로 분류되고, 금융리스 이외의 모든 리스는 운용리스로 분류됩니다. 운용리스로부터 발생하는 리스료수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식되고, 운용리스의협상 및 계약단계에서 발생한 리스개설직접원가는 리스자산의 장부금액에 가산한 후리스료수익에 대응하여 리스기간 동안 비용으로 인식됩니다.

판매후리스거래란 연결회사가 리스제공자에게 자산을 판매하고 다시 그 자산을 리스하는 거래입니다. 판매후리스거래가 금융리스에 해당하는 경우에는 리스이용자인 연결회사의 판매에 따른 이익은 해당 리스자산의 리스기간에 이연하여 환입됩니다. 판매후리스거래가 운용리스에 해당하는 경우 리스료와 판매가격이 공정가치로 결정된 것이 확실하다면 판매에 따른 이익이나 손실은 즉시 인식되고, 판매가격이 공정가치에 미달하는 경우에도 판매에 따른 손익은 즉시 인식됩니다. 다만, 판매에 따른 손실이 시장가격보다 낮은 미래의 리스료로 보상된다면 당해 손실은 이연하여 리스기간 동안의 리스료에 비례하여 상각되며, 만약 판매가격이 공정가치를 초과한다면 판매가격이 공정가치를 초과하는 부분은 이연하여 리스자산의 예상사용기간에 걸쳐 환입됩니다.

2.23 채무의 조정

연결회사는 차입금의 일부를 출자전환하고 일부는 이자율 조정 및 원금상환을 유예하여 채무의 조건을 변경했습니다. 출자전환으로 채권자에게 발행된 주식은 해당 주식의 공정가치로 측정되고 소멸된 차입금의 장부금액과 발행된 주식의 공정가치의 차이는 당기손익으로 인식됩니다. 채무의 이자율 조정 및 원금상환의 조건 변경 후의현금흐름을 최초 채무발생시점의 시장이자율로 할인한 현재가치와 장부가액의 차이가 10% 이상인 경우에는 채무의 실질적인 조건변경에 해당하므로 기존의 채무 장부금액은 제거되고 조건변경시점의 시장이자율로 할인한 공정가치가 새로운 부채로 인식됩니다. 기존 채무의 장부금액과 새로운 부채의 공정가치의 차이는 당기손익으로 인식됩니다. 당초 채무발생시점의 시장이자율로 할인한 현금흐름의 현재가치와 장부금액과의 차이가 10% 미만인 경우 해당 차이는 차입금의 유효이자율을 조정하여 잔여기간에 걸쳐 포괄손익계산서에 인식됩니다.

2.24 영업부문

영업부문별 정보는 최고영업의사결정자에게 보고되는 사업본부별로 공시됩니다. 최고 영업의사결정자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의 성과를 평가하는데 책임이 있습니다.

2.25 재무제표 승인

연결회사의 재무제표는 2018년 3월 9일자로 이사회에서 승인됐으며, 정기주주총회에서 수정승인 될 수 있습니다. 

※ 상세한 주석사항은 2018년 3월 22일 전자공시스템(http://dart.fss.or.kr)에 공시예정인 현대상선의 연결감사보고서를 참조하시기 바랍니다.

2) 별도 재무제표

① 별도 재무상태표

재 무 상 태 표

제42기 2017년 12월 31일 현재

제41기 2016년 12월 31일 현재

현대상선주식회사
(단위 : 백만원)

과 목
제42기말
제41기말

자 산

유동자산

1,246,284

1,163,466

현금및현금성자산
568,566

452,275

매출채권및기타채권
368,727

389,550

당기법인세자산
990

393

재고자산
107,291

113,769

기타유동금융자산
867

668

기타유동자산
192,015

203,574

매각예정자산
7,828

3,237

비유동자산

2,163,598

3,276,243

매출채권및기타채권
187,338

182,686

매도가능금융자산
26,421

32,294

금융리스채권
12,157

11,618

종속기업투자
242,823

146,091

공동기업투자
15,582

17,576

관계기업투자
144,115

264,005

유형자산

1,336,292

2,243,887

투자부동산
31,338

47,178

무형자산
15,331

24,399

당기손익인식금융자산
-

146

기타비유동금융자산
37,585

43,929

기타비유동자산
114,616

262,434

자 산 총 계

3,409,882

4,439,709

부 채

유동부채

643,832

803,416

매입채무및기타채무
475,460

561,485

충당부채
23,182

70,572

유동성장기부채
141,921

166,420

당기손익인식금융부채
962

259

기타유동부채
2,307

4,680

비유동부채

1,841,809

2,576,747

장기차입금
195,089

419,195

사채
720,874

669,896

충당부채
7,759

31,007

금융리스부채
807,960

1,291,835

순확정급여부채
7,729

10,154

당기손익인식금융부채
84,950

137,052

기타비유동금융부채
16,375

16,008

기타비유동부채
1,073

1,600

부 채 총 계

2,485,641

3,380,163

자 본

자본금
1,568,318

898,599

기타불입자본
1,503,795

1,513,159

결손금

(2,731,542)

(1,482,295)

기타자본구성요소
583,670

130,083

자 본 총 계

924,241

1,059,546

부채및자본총계

3,409,882

4,439,709

② 별도 포괄손익계산서

포 괄 손 익 계 산 서

제42기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

제41기 2016년 1월 1일부터 2016년 12월 31일까지

현대상선주식회사
(단위 : 백만원)

과 목
제42기
제41기

매출액

4,925,843

4,348,724

매출원가

(5,197,598)

(5,068,863)

매출총손실

(271,755)

(720,139)

판매비와관리비
(146,350)

(159,810)

영업손실

(418,105)

(879,949)

기타수익
139,840

101,575

기타비용

(633,476)

(722,123)

금융수익
116,827

877,294

금융비용
(336,163)

(349,943)

종속기업,공동기업 및
 관계기업투자손익
(103,062)

474,428

법인세비용차감전순손실

(1,234,139)

(498,718)

법인세비용

(749)

(167)

계속영업당기순손실

(1,234,888)

(498,885)

중단영업손실

-

(17,017)

당기순손실

(1,234,888)

(515,902)

기타포괄손익

(145,862)

74,505

당기손익으로 재분류되지
않는 항목

(148,599)

51,831

표시통화환산손익
(149,150)

52,408

순확정급여부채의 재측정요소
551

(577)

후속적으로 당기손익으로
재분류되는 항목

2,737

22,674

매도가능금융자산평가손익
2,737

22,674

당기총포괄손익

(1,380,750)

(441,397)

주당손익(단위:원)

기본 및 희석주당손익

계속영업주당손익

(6,447)

(5,375)

중단영업주당손익

-

(181)

(6,447)

(5,556)

③ 별도 자본변동표

자 본 변 동 표

제42기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

제41기 2016년 1월 1일부터 2016년 12월 31일까지

현대상선주식회사
(단위 : 백만원)

과 목
자본금
기타불입자본
결손금
기타자본구성요소
총 계

2016.1.1(보고금액)
1,182,476
1,148,837
(2,034,757)
55,001
351,557

당기총포괄손익

당기순손실
-
-
(515,902)
-
(515,902)

기타포괄손익

매도가능금융자산평가손익
-
-
-
22,674
22,674

표시통화환산손익
-
-
-
52,408
52,408

순확정급여부채의 재측정요소
-
-
(577)
-
(577)

소유주와의 거래

유상증자
786,464
364,572
-
-
1,151,036

무상감자
(1,070,351)
-
1,070,351
-
-

신주인수권 행사
10
(250)
-
-
(240)

신종자본증권 수익분배금
-
-
(1,410)
-
(1,410)

2016.12.31
898,599
1,513,159
(1,482,295)
130,083
1,059,546

2017.1.1(보고금액)
898,599
1,513,159
(1,482,295)
130,083
1,059,546

당기총포괄손익

당기순손실

-

-

(1,234,888)

-

(1,234,888)

기타포괄손익

매도가능금융자산평가손익
-
-
-
2,737
2,737

표시통화환산손익
-
-
-
(149,150)
(149,150)

순확정급여부채의 재측정요소
-
-
551
-
551

소유주와의 거래

유상증자
669,719
(9,363)
-
-
660,356

신종자본증권 발행
-
-
-
600,000
600,000

신주인수권 행사
-
(1)
-
-
(1)

신종자본증권 수익분배금
-
-
(14,910)
-
(14,910)

2017.12.31
1,568,318
1,503,795
(2,731,542)
583,670
924,241

④ 별도 현금흐름표

현 금 흐 름 표

제42기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

제41기 2016년 1월 1일부터 2016년 12월 31일까지

현대상선주식회사
(단위 : 백만원)

과 목
제42기
제41기

영업활동으로 인한 현금흐름

(311,372)

(663,973)

당기순손실
(1,234,888)

(515,902)

조정항목
930,844

(105,158)

이자의 수취
4,136

2,545

이자의 지급
(21,328)

(87,541)

배당금의 수취
10,710

42,571

법인세의 환급
(846)

(488)

투자활동으로 인한 현금흐름

(135,878)

1,520,221

유형자산 취득
(203,440)

(121,363)

무형자산 취득
(378)

(12,110)

유형자산 처분
111,979

45,315

무형자산 처분
1,124

14,649

금융상품 취득
(1,904)

(134,728)

금융상품 처분
5,548

311,621

매도가능금융자산 취득
(4,939)

(3,886)

매도가능금융자산 처분
2,299

31,648

종속기업,공동기업 및 관계기업투자 취득
(123,254)

(6,816)

종속기업,공동기업 및 관계기업투자 처분
-

1,426,959

파생상품 거래로 인한 현금유입
-

74,560

파생상품 거래로 인한 현금유출
-

(111,645)

대여금 증가
(32,681)

(37,033)

대여금 감소
6,348

14,173

보증금 회수
15

65

보증금 증가
(390)

(62,008)

매각예정자산 처분
158,329

-

사업부매각으로 인한 현금의 증가
2,466

90,820

사업부매각대금 반환

(57,000)

-

재무활동으로 인한 현금흐름

573,949

(521,223)

차입금 증가
-

3,411,257

차입금 상환
(136,140)

(3,999,652)

사채 발행
-

300,000

사채 상환
-

(40,744)

금융리스부채 증가
21,775

-

금융리스부채 상환
(556,203)

(258,410)

예수보증금 증가
1,357

1,842

예수보증금 감소
(2,286)

(456)

유상증자
660,356

66,563

신주인수권 행사
-

(213)

신종자본증권의 발행
600,000

-

신종자본증권 수익분배금 지급
(14,910)

(1,410)

현금및현금성자산의 순증감

126,699

335,025

기초 현금및현금성자산

452,275

118,764

외화표시 현금및현금성자산의 환율변동효과

(10,408)

(1,514)

기말 현금및현금성자산

568,566

452,275

⑤
결손금
처리계산서
(안)

결손금처리계산서

제42기 2017년 1월 1일부터 2017년 12월 31일까지

제41기 2016년 1월 1일부터 2016년 12월 31일까지

현대상선주식회사
(단위 : 백만원)

과 목
제 42 기
제 41 기

Ⅰ. 미처리결손금

2,775,166

1,527,851

1. 전기이월미처리결손금(미처분이익잉여금)
1,525,919

2,080,313

2. 신종자본증권 수익분배금
14,910

1,410

3. 당기순손실
1,234,888

515,902

4. 순확정급여부채의 재측정요소
(551)

577

5. 결손보전
-

(1,070,351)

Ⅱ. 임의적립금 등의 이입액

-

(1,932)

1. 특별상각준비금
-

(1,932)

2. 결손금처리액

-

-

Ⅲ. 차기이월미처리결손금

2,775,166

1,525,919

⑥ 별도재무재표에 대한 주요 주석사항

제42기 2017년 12월 31일 현재

제41기 2016년 12월 31일 현재

현대상선주식회사

1. 회사의 개요

현대상선주식회사(이하 "회사"라 함)는 1976년 3월 25일 해운업 등을 목적으로 설립되어 주로 컨테이너선 및 유조선 등에 의한 해운업 등을 영위하고 있으며, 1995년 10월 중 한국거래소 유가증권시장에 주식을 상장하였습니다. 회사는 설립 후 수차례의 증자 등을 거쳐
당기말
현재 자본금은 1,568,318백만원이
며, 당기말 현재 주요주주인 한국산업은행 등 채권금융기관의 지분율은 27.91%이고, 한국선박해양㈜의 지분율은 4.45%입니다.

2. 중요한 회계정책

다음은 재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언
급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다. 

2.1 재무제표 작성기준

회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준(이하 "기업회계기준")에 따라 작성됐습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다. 

한국채택국제회계기준은 재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 필요한 부분이나 중요한 가정 및 추정이 필요한 부분은 주석3에서 설명하고 있습니다.

2.2 회계정책과 공시의 변경

(1) 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서

회사는 2017년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였으며, 이로 인하여 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.
- 기준서 제1007호 '현금흐름표' 개정

- 기준서 제1012호 '법인세' 개정

- 기준서 제1112호 '투자기업에 대한 지분의 공시' 개정

(2) 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 

제정 또는 공표됐으나 2017년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지않았고, 회사가 조기 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

- 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 
벤처캐피탈 투자기구, 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분을 지분법이 아닌 공정가치로 평가할 경우, 각각의 지분별로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 소급하여 적용하며, 조기 적용이 허용됩니다. 회사는 벤처캐피탈 투자기구 등에 해당하지 않아 상기 면제규정을 적용하지 않으므로, 동 개정으로 인해 재무제표에중요한 영향은 없습니다. 

- 기준서 제1040호 '투자부동산' 개정

부동산의 투자부동산으로 또는 투자부동산에서의 대체는 용도 변경의 증거가 존재하는 경우에만 가능하며, 동 기준서 문단 57은 이러한 상황의 예시임을 명확히 하였습니다. 또한, 건설중인 부동산도 계정대체 규정 적용 대상에 포함됨을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다. 

- 해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급ㆍ선수취 대가' 제정 
제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 또한, 선지급이나 선수취가 여러 차례에 걸쳐 이루어지는 경우 대가의 선지급이나 선수취로 인한 거래일을 각각 결정합니다. 동 해석서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용이 허용됩니다. 회사는 동 해석서의 제정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을것으로 예상하고 있습니다. 

- 기준서 제1116호 '리스' 제정

2017년 5월 22일 제정된 기업회계기준서 제1116호 '리스'는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 이 기준서는 현행 기업회계기준서 제1017호 '리스', 기업회계기준해석서 제2104호 '약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정', 기업회계기준해석서 제2015호 '운용리스: 인센티브', 기업회계기준해석서 제2027호 '법적 형식상의 리스를 포함하는 거래의 실질에 대한 평가'를 대체할 예정입니다.

회사는 계약의 약정시점에, 계약 자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단하며, 최초 적용일에도 이 기준서에 따라 계약이 리스인지, 리스를 포함하고 있는지를 식별합니다. 다만, 회사는 최초 적용일 이전 계약에 대해서는 실무적 간편법을 적용하여 모든 계약에 대해 다시 판단하지 않을 수 있습니다.

리스이용자 및 리스제공자는 리스계약이나 리스를 포함하는 계약에서 계약의 각 리스요소를 리스가 아닌 요소(이하 '비리스요소'라고 함)와 분리하여 리스로 회계처리해야 합니다. 리스이용자는 기초자산을 사용할 권리를 나타내는 사용권자산(리스자산)과 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식해야 합니다. 다만, 단기리스(리스개시일에, 리스기간이 12개월 이하인 리스)와 소액자산(예, 기초자산 $5,000 이하) 리스의 경우 동 기준서의 예외규정을 선택할 수 있습니다. 또한, 리스이용자는 실무적 간편법으로 비리스요소를 리스요소와 분리하지 않고, 각 리스요소와 관련 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리하는 방법을 기초자산의 유형별로 선택하여 적용할 수 있습니다. 

판매후리스와 관련하여, 회사(판매자-리스이용자)는 자산 이전을 자산의 판매로 회계처리할지를 판단하기 위해 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 먼저 적용하도록 하고 있습니다. 다만, 최초 적용일 전에 체결된 판매후리스에 대해서는 다시 평가하지 않습니다. 리스제공자 회계처리는 현행 기업회계기준서 제1017호의 회계처리와 유의적으로 변동되지 않았습니다.

- 기준서 제1109호 '금융상품' 제정

2015년 9월 25일 제정된 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는현행 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'을 대체할 예정입니다. 회사는 기업회계기준서 제1109호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할예정입니다.

새로운 기업회계기준서 제1109호는 소급 적용함이 원칙이나, 금융상품의 분류, 측정, 손상의 경우 비교정보 재작성을 면제하는 등 일부 예외조항을 두고 있고, 위험회피회계의 경우 옵션의 시간가치 회계처리 등 일부 예외조항을 제외하고는 전진적으로 적용합니다.

기업회계기준서 제1109호의 주요 특징으로 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거한 금융자산의 분류와 측정, 기대신용손실에 기초한 금융상품의 손상모형, 위험회피회계 적용조건을 충족하는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 확대 또는 위험회피효과 평가방법의 변경 등을 들 수 있습니다. 

기업회계기준서 제1109호의 원활한 도입을 위해서는 일반적으로 재무영향분석 및 회계정책 수립, 회계시스템 구축, 시스템 안정화 등의 준비 작업이 필요합니다. 동 기준서를 최초로 적용하는 회계기간의 재무제표에 미치는 영향은 동 기준서에 따른 회계정책의 선택과 판단뿐 아니라 해당 기간에 회사가 보유하는 금융상품과 경제상황 등에 따라 다를 수 있습니다.

회사는 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위하여 2017년 12월 31일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 2017년 재무제표에미치는 잠재적인 영향을 예비 평가하였고, 그 결과는 다음과 같습니다. 회사는 향후 추가적인 정보에 기초하여 보다 구체적인 재무영향을 분석할 예정이고, 2017년 12월31일 기준 예비영향평가 결과는 향후 회사가 이용할 수 있는 추가 정보 등에 따라 변경될 수 있습니다.

① 금융자산의 분류 및 측정

새로운 기업회계기준서 제1109호를 적용할 경우 회사는 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거하여 다음 표와 같이 금융자산을 후속적으로 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치, 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류하고, 복합계약이 금융자산을 주계약으로 포함하는 경우에는 내재파생상품을 분리하지 않고 해당 복합계약 전체를 기준으로 금융자산을 분류합니다.

사업모형
계약상 현금흐름 특성

원금과 이자만으로 구성
그 외의 경우

계약상 현금흐름 수취 목적

상각후원가 측정(*1)

당기손익-

공정가치 측정(*2)

계약상 현금흐름 수취 및 매도 목적

기타포괄손익-공정가치 측정(*1)

매도 목적, 기타

당기손익-공정가치 측정

(*1) 회계불일치를 제거하거나 감소시키기 위하여 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가).

(*2) 단기매매목적이 아닌 지분증권의 경우 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가).

기업회계기준서 제1109호에서 금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치측정 대상으로 분류하기 위한 요건이 현행 기업회계기준서 제1039호의 요건보다 엄격하므로, 기업회계기준서 제1109호 도입 시 당기손익-공정가치 측정 대상 금융자산의 비중이 증가하여 당기손익의 변동성이 확대될 수 있습니다.

회사는 2017년 12월 31일 현재 대여금 및 수취채권 1,163,083백만원, 매도가능금융자산 26,421백만원을 보유하고 있습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취를 목적으로 하는 채무상품만
상각후원가로 측정할 수 있습니다. 회사는 2017년 12월 31일 현재 대여금 및 수취채권
1,163,083백만원
을
상각후원가로 측정하고 있습니다. 

예비영향평가 결과에 따르면 기업회계기준서 제1109호를 2017년 12월 31일 현재 위 금융자산에 적용할 경우, 대부분 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취를 목적으로 하므로 상각후원가로 측정되는 항목으로 분류되어 재무제표에 중대한 영향을 미치지 않을 것으로 판단합니다. 

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따른 현금흐름이 발행자의 지분가치와 연계되어 있는 채무상품을 당기손익-공정가치로 측정합니다. 회사는 2017년 12월 31일 현재 매도가능금융자산으로 분류된 채무상품 4,061백만원을 보유하고 있습니다.

예비영향평가 결과에 따르면 기업회계기준서 제1109호를 2017년 12월 31일 현재 위 매도가능금융자산으로 분류된 채무상품에 적용할 경우, 대부분이 당기손익-공정가치로 측정되는 금융자산으로 분류될 것으로 예상합니다. 

기업회계기준서 제1109호에 따르면 단기매매목적으로 보유하지 않는 지분상품은 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있고, 동 포괄손익은 후속적으로 당기손익으로 재순환(recycling)되지 않습니다. 회사의 2017년 12월 31일 현재 매도가능금융자산으로 분류된 지분상품은 22,360백만원입니다.

예비영향평가 결과에 따르면 회사는 매도가능지분상품 중 대부분을 차지하는 장기 투자 목적의 지분상품을 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 계획을 갖고 있어, 기업회계기준서 제1109호를 적용하더라도 해당 금융자산이 재무제표에 중대한 영향을 미치지는 않을 것으로 판단합니다.

② 손상: 금융자산과 계약자산 

현행 기업회계기준서 제1039호에서는 발생손실모형(incurred loss model)에 따라 손상발생의 객관적 증거가 있는 경우에만 손상을 인식하지만, 새로운 기업회계기준서 제1109호에서는 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품, 리스채권, 계약자산, 대출약정, 금융보증계약에 대하여 기대신용손실모형(expected credit loss impairment model)에 따라 손상을 인식합니다.

기업회계기준서 제1109호에서는 금융자산 최초 인식 후 신용위험의 증가 정도에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 12개월 기대신용손실이나 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하도록 하고 있어 현행 기업회계기준서 제1039호의 발생손실모형에 비하여 신용손실을 조기에 인식할 수 있습니다.

구 분(*1)

손실충당금

Stage 1

최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우(*2)

12개월 기대신용손실: 보고기간 말 이후 12개월 내에발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 2

최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우

전체기간 기대신용손실: 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 3

신용이 손상된 경우

(*1) 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'의 적용범위에 포함되는거래에서 생기는 매출채권이나 계약자산의 경우 유의적인 금융요소가 없다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정해야 하고, 유의적인 금융요소가 있다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음. 리스채권도 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음.
(*2) 보고기간 말 신용위험이 낮은 경우에는 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 것으로 간주할 수 있음.

기업회계기준서 제1109호에서는 최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산은 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다. 

회사는 2017년 12월 31일 현재 상각후원가로 측정하는 채무상품인 대여금 및 수취채
권
1,247,240
백만원, 매도가능금융자산으로 분류되어 기타포괄손익-공정가치로 측정하는
채무상품 4,061백만원, 금융리스채권 12,157백
만원을 보유하고 있고, 이들자산에 대하여 손
실충당금 84,157백
만원을 설정하고 있습니다.

- 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 제정

2015년 11월 6일 제정된 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1018호 '수익', 제1011호 '건설계약', 기업회계기준해석서 제2031호 '수익: 광고용역의 교환거래', 제2113호 '고객충성제도', 제2115호 '부동산건설약정', 제2118호 '고객으로부터의 자산이전'을 대체할 예정입니다.

회사는 기업회계기준서 제1115호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용하되, 최초 적용 누적효과를 최초 적용일인 2018년 1월 1일 이익잉여금으로 인식하는 방법으로 적용할 예정입니다. 

현행 기업회계기준서 제1018호 등에서는 재화의 판매, 용역의 제공, 이자수익, 로열티수익, 배당수익, 건설계약과 같은 거래 유형별로 수익인식기준을 제시하지만, 새로운 기업회계기준서 제1115호에 따르면 모든 유형의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분 → ⑤ 수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.

회사는 2017년 9월부터 기업회계기준서 제1115호 도입을 준비하였고, 외부자문사를 활용하여 회사의 수익 구조를 분석하고 관련 내부관리 회계정책 및 프로세스를 정비하고 있습니다.

회사는 2018년 1분기까지 기업회계기준서 제1115호의 도입에 따른 재무영향을 구체적으로 분석하여 그 결과를 2018년 1분기 재무제표 주석에 공시할 예정입니다. 

회사
는 2017년 12월 31일 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 기업회계기준서 제1115호 적용 시 2017년 재무제표에 미치는 잠재적인 영향을 예비 평가하였고, 그 결과는 다음과 같습니다. 2017년 12월 31일 기준 예비영향평가 결과는 향후
회사
가 이용할 수 있는 추가 정보 등에 따라 변경될 수 있습니다.

1) 수행의무의 식별

회사
는 고객에게 해상운송, 육상운송 등 운송 서비스 전반에 걸친 용역을 제공하는 사업을 영위하고
있으며
, 2017 회계연도 중
컨테이너
및
벌크사업부문의 수익은 각각 4,353,898백만
원 및

544,030백만원

으로
회사
총 수익의 약 88.39
% 및

11.04%
에해당합니다.

기업회계기준서 제1115호 적용 시 고객과의 운송용역 계약에 포함된 해상운송과 육상운송 등 수행의무를 한 시점에 이행하는지, 기간에 걸쳐 이행하는지에 따라
회사
의수익인식 시점이 변경될 수 있습니다.

회사
는 계약기간 동안 고객에게 포괄적인 운송용역을 제공할 의무가 있으므로 이러한 수행의무에 배분된 거래가격을 용역을 제공하는 기간에 걸쳐 수익으로 인식할 예정입니다.

회사는
수행의무와 관련한
재무적 영향을 구체적으로 분석 중
이며, 2017 회계연도 기준 예비영향평가 결과 회사의
수익에 미치는 유의적인 영향은 없을 것으로 예상합니다. 

2) 포트폴리오 접근법
회사의 컨테이너 및 벌크사업 부문은 여러 고객에게 운송용역을 제공하며, 각 고객의개별 계약 특성이 비슷한 계약들을 포트폴리오를 적용하여 하나의 수행의무로 보아 회계처리를 하고 있습니다.

기업회계기준서 제1115호 적용 시 특성이 비슷한 계약들(또는 수행의무들)의 포트폴리오에 적용한 경우와 그 포트폴리오 내의 개별 계약(또는 수행의무들)에 적용한 경우에 재무제표에 미치는 영향이 중요하게 다르지 않다고 합리적으로 예상한다면, 이러한 계약의 포트폴리오(또는 수행의무들)에 기업회계기준서 제1115호를 적용하는 실무적 간편법을 쓸 수 있습니다.

회사는 포트폴리오 접근법에 따른 재무적 영향을 구체적으로 분석 중
이
며, 2017 회계연도를 기준으로 기업회계기준서 제1115호를 포트폴리오에 적용한 경우
와 개별 계약에 적용한 경우 재무제표에 미치는 영향을 예비 평가한 결과 재무제표에 미치는 유의적인 영향은
없을 것으로 예상합니다.

3) 변동대가

회사
의 컨테이너사업 부문은 고객에게 운송용역을 제공하는 계약에서 컨테이너의 체화 등에 대한 사유에 따른 고객과의 협의
결과에 따라 고객에게서 받을 대가가 변동될수 있습니다. 2017 회
계연도
컨테이너사업 부문의 수익은 4,353,898백만원으로
회사
총 수익의 88.39%에
해당합니다.

기업회계기준서 제1115호 적용 시
회사는
받을 권리를 갖게 될 대가를 더 잘 예측할 것으로 예상하는 기댓값 방법을 사용하여 변동 대가를 추정하고, 이미 인식한 누적 수익금액 중 유의적인 부분을 되돌리지 않을 가능성이 매우 높은 금액까지만 변동대가를 거래가격에 포함하여 수익을 인식합니다.

회사는 변동대가 규정에 따른 재무적 영향을 구체적으로 분석 중이며, 2017 회계연도 기준 예비영향평가 결과 기업회계기준서 제1115호 적용 시

회사의 수익에 미치는유의적인 영향은 없을 것으로 예상합니다. 

4) 계약이행원가

회사
의 벌크사업 부문에서는 고객에게 제공하는 운송용역과 직접 연관성이 있는 운항원가
등
운송계약기간 이전의 계약이행원가가
발생하고 있습
니다.
이러한 비용은 고객과 계약을 체결하려고 들인 원가로, 계약을 체결하지 않았다면 들지 않았을 원가입니다. 

기업회계기준서 제1115호에 따르면 이러한 계약이행원가는 자산으로 인식하고, 용역을 고객에게 이전하는 방식과 일치하는 체계적 기준으로 상각합니다.

회사는 계약이행원가와 관련한 재무적 영향을 구체적으로 분석 중이며, 2017 회계연도 기준 예비영향평가 결과 기업회계기준서 제1115호 적용 시
계
약이행원가의 자산화가 회사의 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없을 것으로 예상합니다.

2.3 종속기업, 공동기업 및 관계기업

회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 종속기업, 공동기업 및 관계기업 투자는 직접적인 지분투자에 근거하여 원가로 측정하고 있으며, 다만 한국채택국제회계기준으로의 전환일 시점에는 전환일 시점의 과거회계기준에 따른 장부금액을 간주원가로 사용하였습니다. 또한, 종속기업, 공동기업 및 관계기업으로부터 수취하는 배당금은 배당에 대한 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 

2.4 외화환산

(1) 기능통화와 표시통화
 
회사는 재무제표에 포함되는 항목들을 영업활동이 이뤄지는 주된 경제 환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 회사의 기능통화는 미국달러화이며재무제표는 대한민국 원화로 표시되어 있습니다.

(2) 외화거래와 보고기간말의 환산
 
외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식되고, 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익인식지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로, 매도가능지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다. 

(3) 표시통화로의 환산
 
회사는 기능통화를 적용한 재무제표를 다음의 방법으로 표시통화로 환산하고 있습니다.
 
 - 자산과 부채는 보고기간말의 마감환율
 - 수익과 비용은 해당 거래일의 환율
 - 자본은 역사적 환율
 - 환산에서 발생하는 외환차이는 기타포괄손익으로 인식

2.5 금융자산

(1) 분류 및 측정

회사는 금융자산을 당기손익인식금융자산, 매도가능금융자산, 대여금및수취채권, 만기보유금융자산의 범주로 구분하고 있으며 금융자산의 정형화된 매매거래는 매매일에 인식됩니다.
 
금융자산은 최초 인식시점에 공정가치로 측정하며, 거래원가는 당기손익인식금융자산을 제외한 금융자산은 공정가치에 가산하고 당기손익인식금융자산의 경우에는 당기비용으로 처리됩니다. 최초 인식 이후 매도가능금융자산과 당기손익인식금융자산은 후속적으로 공정가치로 측정되고, 대여금및수취채권과 만기보유금융자산은 유효이자율법을 적용하여 상각후원가로 측정됩니다.

당기손익인식금융자산의 공정가치변동은 당기손익으로 인식되고, 매도가능금융자산의 공정가치변동은 기타포괄손익에 계상되어 이를 처분하거나 손상을 인식하는 때자본에서 당기손익으로 재분류됩니다. 

(2) 손상 

회사는 금융자산 또는 금융자산 집합의 손상 발생에 대한 객관적인 증거가 있는지를 매 보고기간말에 평가하고, 그 결과 손상되었다는 객관적인 증거가 있으며 손상사건이 신뢰성 있게 추정할 수 있는 금융자산의 추정 미래현금흐름에 영향을 미친 경우에는 손상차손을 인식하고 있습니다. 

대여금및수취채권의 손상은 대손충당금 계정으로 차감표시되며, 그 외의 금융자산은장부금액에서 직접 차감됩니다. 회사는 금융자산을 더 이상 회수하지 못할 것으로 판단되는 때에 해당 금융자산을 제각하고 있습니다. 

회사의 금융자산이 손상됐다는 객관적인 증거에는 금융자산의 발행자나 지급의무자의 유의적인 재무적 어려움, 이자지급이나 원금상환의 불이행이나 지연 등의 계약 위반 등이 포함됩니다. 또한, 매도가능지분상품의 공정가치가 원가 이하로 유의적 또는지속적으로 하락하는 경우는 손상의 객관적인 증거에 해당됩니다.

(3) 제거
 
회사는 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식합니다. 해당 금융부채는 재무상태표에 "차입금"으로 분류됩니다.

(4) 금융상품의 상계

금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다.

2.6 파생상품

파생상품은 파생상품계약 체결시점에 공정가치로 최초 인식되며 이후 공정가치로 재측정됩니다. 위험회피회계의 적용요건을 충족하지 않는 파생상품의 공정가치변동은 거래의 성격에 따라 "금융수익(비용)"으로 포괄손익계산서에 인식됩니다.

2.7 재고자산

재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시되고, 재고자산의 원가는 미착품을 제외하고는 이동평균법에 따라 결정됩니다.

2.8 매각예정 비유동자산(또는 처분자산집단)

비유동자산(또는 처분자산집단)은 장부금액이 매각거래를 통하여 주로 회수되고, 매각될 가능성이 매우 높은 경우에 매각예정으로 분류되며, 그러한 자산은 장부금액과 순공정가치 중 작은 금액으로 측정됩니다.

2.9 유형자산

유형자산은 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다.

선박의 사용가능기간 중 정기적으로 이루어지는 종합검사, 분해수리와 관련된 입거수리비(Dry docking cost) 등이 별개의 감가상각 대상자산으로 인식될 수 있습니다. 자산으로부터 발생하는 미래 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 매우 높으며, 취득원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에는 자본적 지출로 인식하고 있으며, 다음 입거수리까지의 기간에 걸쳐 감가상각하고 있습니다.
 
토지를 제외한 자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐 정액법으로 상각됩니다.

과 목

추정 내용연수

건물

50년

구축물

25년

선박

5 ~ 25년

차량운반구

6 ~ 25년

공기구비품

3 ~ 12년

기계장치

25년

유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 조정됩니다.

2.10 차입원가

적격자산을 취득 또는 건설하는데 발생한 차입원가는 해당 자산을 의도된 용도로 사용할 수 있도록 준비하는 기간 동안 자본화되고, 적격자산을 취득하기 위한 특정목적차입금의 일시적 운용에서 발생한 투자수익은 당 회계기간 동안의 자본화 가능한 차입원가에서 차감됩니다. 기타 차입원가는 발생기간에 비용으로 인식됩니다.

2.11 정부보조금

정부보조금은 보조금의 수취와 정부보조금에 부가된 조건의 준수에 대한 합리적인 확신이 있을 때 공정가치로 인식됩니다. 자산관련보조금은 자산의 장부금액을 계산할 때 차감하여 표시되며, 수익관련보조금은 이연하여 정부보조금의 교부 목적과 관련된 비용에서 차감하여 표시됩니다.

2.12 무형자산

무형자산은 역사적 원가로 최초 인식되고, 원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을차감한 금액으로 표시됩니다.

회원권은 이용 가능 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 한정되지 않아 상각되지 않습니다. 한정된 내용연수를 가지는 다음의 무형자산은 추정 내용연수동안 정액법으로 상각됩니다.

과 목

추정 내용연수

사용권

30년

소프트웨어

6년

기타의무형자산

6 ~ 20년

2.13 투자부동산

임대수익이나 투자차익을 목적으로 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 원가로 측정되며, 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 투자부동산 중 토지를 제외한 투자부동산은 추정 경제적 내용연수 50년동안 정액법으로 상각됩니다.

2.14 비금융자산의 손상

내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다.

2.15 금융부채

(1) 분류 및 측정

당기손익인식금융부채는 단기매매목적의 금융상품입니다. 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 대상이 아닌 파생상품이나 내재파생상품을 포함한 금융상품으로부터 분리된 파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다.

당기손익인식금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상 "매입채무및기타채무", "차입금", "사채", "금융리스부채" 및 "기타금융부채" 등으로 표시됩니다. 

(2) 제거
 
금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다.

2.16 금융보증계약

회사가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는 다음 중 큰 금액으로 측정하여 "충당부채"로 인식됩니다.

(1) 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산'에 따라 결정된 금액 
(2) 최초인식금액에서 기업회계기준서 제1018호 '수익인식'에 따라 인식한 상각누계액을 차감한 금액

2.17 복합금융상품

회사가 발행한 복합금융상품은 보유자의 선택에 의해 지분상품을 발행할 수 있는 신주인수권부사채 등입니다. 동 복합금융상품의 부채요소는 최초에 동일한 조건의 신주인수권 등이 없는 금융부채의 공정가치로 인식되며, 자본요소는 복합금융상품 전체의 공정가치와 부채요소의 공정가치의 차이로 최초 인식됩니다. 복합금융상품의 발행과 직접적으로 관련된 거래원가는 부채요소와 자본요소의 최초 인식 금액에 비례하여 배분됩니다.

2.18 충당부채

충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다. 

2.19 당기법인세 및 이연법인세

법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다. 법인세비용은 보고기간말 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 기초하여 측정됩니다.

경영진은
적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 회사가 세무신고시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있습니다. 회사는 세무당국에 납부할 것으로 예상되는 금액에 기초하여 당기법인세비용을 인식합니다.

이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 발생하는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다. 이연법인세자산은 차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다.

종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있는 경우, 그리고 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적차이에 대하여 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.

이연법인세자산과 부채는
법적으로 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 권리를 회사가 보유하고
있으며
, 동
시에 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련이 있으면서 순액으로 결제할 의도가 있는 경우에 상계됩니다. 

2.20 종업원급여

(1) 퇴직급여

회사의 퇴직연금제도는 확정급여제도입니다. 확정급여제도는 확정기여제도를 제외한 모든 퇴직연금제도입니다.

일반적으로 확정급여제도는 연령, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의하여 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는 보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와 관련한 재측정요소는 기타포괄손익으로 인식됩니다.

제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우, 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

(2) 기타장기종업원급여 
 
회사는 장기 근속 임직원에게 장기종업원급여를 제공하고 있습니다. 이 급여를 받을 수 있는 권리는 장기간 근무한 임직원에게만 주어집니다. 기타장기종업원급여는 확정급여제도와 동일한 방법으로 측정되며, 근무원가, 기타장기종업원급여부채의 순이자 및 재측정요소는 당기손익으로 인식됩니다. 또한, 이러한 부채는 매년 독립적이고적격한 보험계리사에 의해 평가됩니다.

(3) 해고급여 
 
해고급여는 종업원이 통상적인 퇴직시점 이전에 회사에 의해 해고되거나 종업원이 해고의 대가로 회사가 제안하는 급여를 수락하는 경우 지급됩니다. 회사는 해고급여의 제안을 더 이상 철회할 수 없을 때 또는 구조조정에 대한 원가를 인식할 때 중 이른 날에 해고급여를 인식합니다.

2.21 수익인식

수익은 회사의 통상적인 활동에서 발생하는 용역의 제공에 대하여 받았거나 받을 대가의 공정가치로 구성되어 있습니다. 수익은 부가가치세, 반품, 리베이트 및 할인액을 차감한 순액으로 표시하고 있습니다. 

수익금액을 신뢰성 있게 측정할 수 있고, 미래의 경제적 효익이 기업에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 회사의 활동별 특정 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다. 추정은 고객의 유형, 거래의 유형 및 개별 거래조건 등의 과거 자료를 바탕으로 하고 있습니다.

(1) 용역의 제공 
 
회사는 해운업수익을 용역매출로 보아 진행기준으로 인식하고 있으며 이와 관련된 운항원가도 동일한 기준 하에 인식하고 있습니다. 다만, 진행기준을 적용하기 위한 요건을 충족하지 못하는 경우에는 발생원가의 범위 내에서 회수가능한 금액을 수익으로 계상하고 발생원가 전액을 운항원가로 계상하고 있습니다.
 
(2) 이자수익 
 
이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법에 의하여 인식됩니다. 채권 손상이 발생하는 경우 채권금액의 장부금액은 회수가능액까지 감액되며, 시간의 경과에 따라 증가하는 부분은 이자수익으로 인식됩니다. 한편, 손상채권에 대한 이자수익은 최초 유효이자율에 의하여 인식됩니다.

(3) 배당금수익
 
배당금수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식됩니다.

2.22 리스

리스는 리스제공자가 자산의 사용권을 일정기간 동안 리스이용자에게 이전하고 리스이용자는 그 대가로 사용료를 리스제공자에게 지급하는 계약입니다. 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 회사에게 이전되지 않은 리스는 운용리스로 분류되고, 리스지급액은 리스기간 동안 정액기준으로 비용인식됩니다. 

리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 회사에게 이전되는 리스는 금융리스로 분류되고 리스자산의 공정가치와 최소리스료의 현재가치 중 작은 금액이 리스기간개시일에 각각 리스자산과 리스부채로 계상됩니다.

리스약정일에 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는 리스는 금융리스로 분류되고, 금융리스 이외의 모든 리스는 운용리스로 분류됩니다. 운용리스로부터 발생하는 리스료수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식되고, 운용리스의협상 및 계약단계에서 발생한 리스개설직접원가는 리스자산의 장부금액에 가산한 후리스료수익에 대응하여 리스기간 동안 비용으로 인식됩니다.

판매후리스거래란 회사가 리스제공자에게 자산을 판매하고 다시 그 자산을 리스하는거래입니다. 판매후리스거래가 금융리스에 해당하는 경우에는 리스이용자인 회사의 판매에 따른 이익은 해당 리스자산의 리스기간에 이연하여 환입됩니다. 판매후리스거래가 운용리스에 해당하는 경우 리스료와 판매가격이 공정가치로 결정된 것이 확실하다면 판매에 따른 이익이나 손실은 즉시 인식되고, 판매가격이 공정가치에 미달하는 경우에도 판매에 따른 손익은 즉시 인식됩니다. 다만, 판매에 따른 손실이 시장가격보다 낮은 미래의 리스료로 보상된다면 당해 손실은 이연하여 리스기간 동안의 리스료에 비례하여 상각되며, 만약 판매가격이 공정가치를 초과한다면 판매가격이 공정가치를 초과하는 부분은 이연하여 리스자산의 예상사용기간에 걸쳐 환입됩니다.

2.23 동일지배 하의 사업결합

동일지배 하에 있는 기업간 사업결합은 장부금액법으로 회계처리 됩니다. 사업결합으로 이전받는 자산과 부채는 최상위지배기업의 연결재무제표에 포함된 장부금액으로 측정하나, 연결재무제표가 작성되지 않는 경우에는 피취득자의 재무제표상 자산과 부채의 장부금액으로 측정하고 있습니다. 또한, 이전받는 자산과 부채의 연결장부금액 및 관련 기타포괄손익누계액의 합계액과 이전대가의 차이는 자본잉여금으로 반영하고 있습니다. 

2.24 채무의 조정

회사는 차입금의 일부를 출자전환하고 일부는 이자율 조정 및 원금상환을 유예하여 채무의 조건을 변경했습니다. 출자전환으로 채권자에게 발행된 주식은 해당 주식의 공정가치로 측정되고 소멸된 차입금의 장부금액과 발행된 주식의 공정가치의 차이는당기손익으로 인식됩니다. 채무의 이자율 조정 및 원금상환의 조건 변경 후의 현금흐름을 최초 채무발생시점의 시장이자율로 할인한 현재가치와 장부가액의 차이가 10% 이상인 경우에는 채무의 실질적인 조건변경에 해당하므로 기존의 채무 장부금액은 제거되고 조건변경시점의 시장이자율로 할인한 공정가치가 새로운 부채로 인식됩니다. 기존 채무의 장부금액과 새로운 부채의 공정가치의 차이는 당기손익으로 인식됩니다. 당초 채무발생시점의 시장이자율로 할인한 현금흐름의 현재가치와 장부금액과의 차이가 10% 미만인 경우 해당 차이는 차입금의 유효이자율을 조정하여 잔여기간에 걸쳐 포괄손익계산서에 인식됩니다. 

2.25 재무제표 승인

회사의 재무제표는 2018년 3월 9일자로 이사회에서 승인됐으며, 정기주주총회에서 수정승인 될 수 있습니다.

※ 상세한 주석사항은 2018년 3월 22일 전자공시스템(http://dart.fss.or.kr)에 공시예정인 현대상선의 감사보고서를 참조하시기 바랍니다.

- 최근 2사업연도의 배당에 관한 사항

해당사항 없음

□ 이사의 선임

가. 후보자의 성명ㆍ생년월일ㆍ추천인ㆍ최대주주와의 관계ㆍ사외이사후보자 여부

구 분
후보자성명
생년월일
사외이사
후보자여부
최대주주와의 관계
추천인

제2-1호
유창근
1953. 01. 24
사내이사
없음
이사회

제2-2호
김수호
1955. 02. 04
사내이사
없음
이사회

제2-3호
김만태
1963. 04. 02
사내이사
없음
이사회

총 ( 3 ) 명

나. 후보자의 주된직업ㆍ약력ㆍ해당법인과의 최근3년간 거래내역

구 분
후보자성명
주된직업
약력
당해법인과의
최근3년간 거래내역

제2-1호
유창근
현대상선 대표이사
前) 현대상선 대표이사
現) 인천항만공사 사장
없음

제2-2호
김수호
현대상선 컨테이너사업총괄
前) 현대상선 컨테이너사업총괄
現) 현대상선 미주총괄
없음

제2-3호
김만태
현대상선 전략관리총괄
前) 현대상선 전략관리총괄
現) 현대상선 심사/구매총괄
없음

※ 기타 참고사항

- 해당사항 없음

□ 이사의 보수한도 승인

가. 이사의 수ㆍ보수총액 내지 최고 한도액

구 분
전 기
당 기

이사의 수(사외이사수)
6 ( 4 )
7 ( 4 )

보수총액 내지 최고한도액
25억원
20억원

※ 기타 참고사항

- 해당사항 없음

□ 임원퇴직금 지급 규정 변경의 건

가. 임원퇴직금 지급 규정 변경(案)

구 분
회장, 부회장,
고문, 사장
부사장
전무
상무
상무보

지급률
(배수)
현 행
4
3
3
2.5
2.5

변경(案)
2
2
2
2
-

* 임원 재임기간 매 1년에 대하여 적용하는 퇴직금 지급률을 의미

※ 기타 참고사항

- 해당사항 없음