삼보산업 — 투자설명서 (20171023)
제출인: 삼보산업

투자설명서
1.5
삼보산업(주)

투 자 설 명 서

2017년 10월 23일

삼보산업 주식회사

기명식 보통주 1,350,000주

13,837,500,000원 (예정)

1. 증권신고의 효력발생일 :

2017년 10월 23일

2. 모집가액 :

10,250원 (예정)

3. 청약기간 :

2017년 12월 06일 ~ 2017년 12월 07일 (구주주)
2017년 12월 11일 ~ 2017년 12월 12일 (일반공모)

4. 납입기일 :

2017년 12월 14일

5. 증권신고서 및 투자설명서의 열람장소

가. 증권신고서 :

전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

나. 일괄신고 추가서류 :

해당사항 없음

다. 투자설명서 :
전자문서 : 금융위(금감원) 전자공시시스템 → http://dart.fss.or.kr

서면문서 : 삼보산업(주) : 경상남도 창원시 진해구 남의로21번길 36(남양동) (전화) 055-552-7130
 한국투자증권(주) : 서울특별시 영등포구 의사당대로 88
 (전화) 02-3276-5000 
 (주)BNK투자증권 : 부산광역시 부산진구 새싹로 1
 (전화) 02-2071-7623

6. 안정조작 또는 시장조성에 관한 사항

해당사항 없음

이 투자설명서에 대한 증권신고의 효력발생은 정부가 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니며, 이 투자설명서의 기재사항은 청약일 전에 정정될 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

한국투자증권(주)
(주)BNK투자증권

【 대표이사 등의 확인 】

대표이사서명_투자설명서_1023

【 본 문 】

1_본문-지분증권,채무증권,증권예탁증권,투자계약증권의경우

요약정보

1. 핵심투자위험

[투자설명서 이용 시 유의사항 안내문]

아래 핵심투자위험은 투자설명서 본문에 기재된 투자위험요소를 주요 항목 위주로 요약한 것이므로 투자위험 전부를 대표하지 않으며, 본문에 기재된 투자위험요소 중 일부 항목이 기재되지 아니할 수 있습니다. 따라서 투자자께서는 반드시 본문 제1부 모집 또는 매출에 관한 사항, Ⅲ. 투자위험요소를 주의 깊게 검토하신 후 투자판단을 하시기 바랍니다.

구 분
내 용

사업위험

[가. 경제성장률 둔화에 따른 위험]
당사가 영위하는 알루미늄 합금 및 자동차 부품사업은 시장 경기변동에 영향을 많이 받는 산업으로 환율, 경제성장율 등 거시경제가 매출에 미치는 영향이 매우 큽니다. 최근 세계 경제는
트럼프 미국 대선 후보 당선으로 인한 정치 불안, 브렉시트(영국의 유럽연합 탈퇴), 선진국 경제 장기 침체, 기업 부채 상승에 의한 신흥 시장 불안 등으로 인해 경제 성장 침체가 장기화되고 있습니다. 글로벌 경기 침체 장기화로 인한
세계 경제 성장의 둔화는 당사가 영위하는 사업의 수익성에 영향을 미칠 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

[나. 완성차 업체 의존도에 따른 위험]

당사의 알루미늄 합금 및 자동차 부품산업은 완성차 업체 및 시장 경기에 직접적으로 영향을 받고 있으며, 수주 및 주요 매출에 대한 완성차업체의 의존도가 높은 편입니다.

2017년 1~7월 자동차 생산은 국내 자동차 업계의 해외 현지생산 감소 등으로 인해 전년 동기 대비 -0.9% 감소하였으며, 2017년 내수 판매는 6월30일까지 이어질 노후 경유차 세제지원에도 불구하고 '16년 대비 2.8% 감소한 175만 대로 예상됩니다.
전방산업의 내수, 수출 실적의 악화로 당사의 수익성에도 영향을 미칠 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

[다. 전방사업 파업 관련 위험]

국내 완성차 업체들의 파업 등으로 인한 생산차질은, 전방산업의 생산실적에 따라 수익성이 연동되는 알루미늄합금 사업과 자동차부품사업을 영위하는 당사의 수익성에 영향을 미칩니다. 이점 유의하시기 바랍니다.

[라. THAAD 관련 위험]

한반도 내 사드(THAAD : Terminal High Altitude Area Defense, 고고도미사일 방어 체계, 비행 최종 단계에 돌입한 적의 미사일을 40~150km고도에서 요격하는 방어체계) 배치 결정으로 중국의 정치적 보복조치가 길어질 가능성을 배제할 수 없습니다. 당사는 중국으로 직접 수출로 이어지는 매출은 없으나,
THAAD 관련 중국의 대응으로 인하여 간접적으로 고객사(현대자동차/기아자동차)의 생산물량 감소로 매출이 감소할 가능성이 있습니다. 이점 유의하시기 바랍니다.

[마. 경쟁 관련 위험]

알루미늄 합금 산업은 알루미늄 합금 수요가 소폭이나마 증가하고 있음에도 불구하고,
공급과잉으로 인한 무한경쟁 체제에 놓여있습니다. 또한, 알루미늄 합금의 특성상 제품의 성능이나 품질에서는 업체간 경쟁에서 차별적우위를 점하기 어려우며 제품 단가에 따른 경쟁적 우위가 확보되므로 원가절감을 통한
가격 경쟁력 확보가 중요한 경쟁요소로 작용하게 됩니다. 이러한 산업적 특성으로 인해, 향후 당사의 수익성과 사업성이 영향을 받을 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

[바. 원재료 가격 변동 관련 위험]

알루미늄 합금 제조에 필요한 원재료는 국내업체의 공급부족으로 인해 수입에 의존하는 비율이 높으므로 원재료의 안정적인 조달측면에서
환율 및 비철가격에 대한 변동성은 항상 알루미늄 합금 산업 전체의 위협요소로 존재하고 있습니다.
다양한 요인들로 인한 원재료 가격 변동에 따라 당사의 마진 감소로 당사 수익성에 부정적 영향을 미칠 가능성이 상존합니다. 이에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다.

회사위험

[가. 영업수익성 악화에 따른 위험
]

2016년부터 알루미늄합금 사업부문의 경우 전방산업인 국내 자동차산업의 침체 및 경쟁 심화로 인하여 관련 매출이 감소하였으나, 포스코, 현대제철 등 비자동차산업 거래처에 대한 탈산제 매출 및 신규
일본거래처
에 대한 매출이 발생하면서 보완하고 있고,
자동차부품 사업부문의 경우 GM글로벌의 협력사로 등록되는 등 매출 및 수익성이 다소 개선되고 있습니다.

또한
알루미늄합금 사업부문의 경쟁이 치열해지면서 기존 시장점유율 및 매출 유지 목적으로 신용도가 낮고 영세한 국내 완성차업체의 하위 협력사(3,4차 벤더 등)와 거래를 개시하였으나, 국내완성차 업체의 역성장 및 불황으로 해당 거래처의 부도, 파산 등의 사유가 발생하여 매출채권의 회수가능성이 낮아졌습니다. 이에 따라 당사는 해당 거래처의 매출 비중을 줄이고 현금매출 비중을 늘리면서 신용도가 높고 안정적인 거래처 비중을 점차 확대하고 있습니다.
다만

알루미늄합금 사업부문의 자동차산업향 매출의 비중이 크므로 향후 국내 자동차산업의 침체가
지속될 경우,

수익성과 매출채권 회수가능성이 저하되어
당사의 재
무구조 전반에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로
투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

[나. 국내 완성차업체 침체에 따른 위험]

주요거래처인
현대자동차 및 기아자동차는 직접적으로 당사의 매출에서 큰 비중을 차지할뿐만 아니라, 해당 산업이 당사 주요사업부문의 전방산업임을 고려할 때 가격 결정요인으로 작용하는 등 시장 내에서 큰 영향력을 차지하고 있습니다. 최근 불거진 THAAD 문제, 내수시장 침체, 통상임금 소송 패소 등
현대자동차 및 기아자동차의 부정적 요인에 따라 당사의 판매량 및 매출단가가 영향을 받게 되는 바, 향후
현
대자동차 및 기아자동차의 시황변동에 따라 당사의 매출 및 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

[다. 환율변동 위험]

당사
의
원
재
료
수입
에 따른 환율변동에 영향을 받게 되는 바, 향후
환율변동 상황에 따라 일정수준의 환리스크는 불가피할 것으로 예상되며, 이는 재무상태 및 경영성과 등에도 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

[라. 차입금 변동에 따른 위험]

당사는 2016년도에 발생한 원재료 가격 상승에 따른 매입 비용 증가 및 전방산업의 침체등 영업실적 악화에 따라 악화되었던 재무구조가 2017년 실적개선으로 인하여 개선되고있으나,

2017년을 비롯하여 향후 영업이익률이 다시 악화되거나, 차입금 상환을 위한 자금조달이 용이하지 않아 유동성 위기가 발생할 경우, 당사의 영업에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

[마. 우발채무 관련 위험]

본 증권신고서 제출일 전일인

2017년 9월 27일 현재 당사가 피고로 계류중인 주요 소송은 없으나 최근 선고가 내려진 입찰방해 혐의 내용을 검찰이 공정거래위원회로 통보하여 현재로서는 그 결과가 재무제표에 미치는 영향을 합리적으로 예측할 수 없으며,
지급보증, 금융약정사항 등 다양한 형태의 우발채무가 존재하는 바, 지급보증과 향후 공정거래위원회 결과, 금융약정사항 등 우발상황의 발생 여부에 따라 당사의 재무안정성 및 경영실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

[바. 계속기업가정의 불확실성에 관한 위험]

당사는 과도한 부채비율 및 이자비용으로 인한 감사인 지정사유에 해당되어 2015년과 2017년 외부감사인이 각각 삼정회계법인과 삼일회계법인으로 지정되었습니다. 또한 외부감사인이 지정된 2015년부터 과다한 유동비율 및 부채비율이 감사보고서상 강조사항으로 기재되었으며,
2017년 반기연결검토보고서에는 반기순손실 및 과다한 유동부채로 인한 계속기업 가정의 불확실성 의견이 강조사항으로 기재되었습니다. 통상적인 재무제표는 일반적으로 기업이 계속기업이며, 예상가능한 기간 동안 영업을 계속할 것이라는 가정하에 작성됩니다.
계속기업 가정의 불확실하다는 것은 기업이 경영활동을 청산하거나 중요하게 축소할 의도나 필요성을 가질 수 있음을 의미하며, 해당 불확실성이 증대될 경우 감사의견의 변형 및 이로 인한 코스닥시장 상장폐지 사유가 될 수 있으니, 이와 관련하여 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

[사. 경영권 안정성에 관한 위험]

보고서 제출일 현재
당사의 최대주주는 대표이사 이태용으로 589,680주(42.12%)의 지분을 보유하고 있으며 특수관계인을 포함시 71.36%의 지분율을 감안하면 안정적인 경영권을 확보하고 있다고 판단됩니다. 금번 유상증자에 따른 최대주주 및 특수관계인 등의 청약 참여는 확정되었으나 그 규모는 증권신고서 제출일 현재 알 수 없으며, 유상증자 결과에 따른 당사 지분율 변동에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 보입니다.

기타 투자위험

[가. 환금성 제약]

금번 유상증자 청약에 참여하여 신주를 배정받을 경우,
신주의 추가상장일까지 환금성에 제약이 있으며, 청약 후 추가상장일 사이에 주가가 하락할 경우 원금에 대한 손해가 발생할 가능성이 있습니다.

[

나. 증자방식, 청약절차에 대한 주의 및 주가하락 위험]

당사
의 금번 유상증자로 인하여 기발행주식 총수
1,400,000주의
96.43%
에 해당하는 1,350,000
주가 추가로 발행되며, 무상증자로 1,375,000주가 추가 발행될 예정입니다
.
유상증자 및 무상증자를 완료한 이후 당사의 최종 주식수는 4,125,000주로서 기존 1,400,000주 대비 194.6% 증가될 예정입니다. 유
상증자는 주주배정후 실권주 일반공모 방식으로 진행되며,
증자방식 및 청약 절차에 대하여 정확히 이해하시고 투자에 임하시기 바라며,

금번 유상증자 및 무상증자로 인하여 증가되는 주식의 물량 출회 및 주가희석화에 따른 주가 하락의 가능성
이 있습니다. 또한 청약이 미달될 경우 공동대표주관회사가 실권주를 인수하며, 당사는 인수 금액에 해당하는 추가수수료를 지급하게 됩니다. 이를 고려시
공동대표주관회사의 실권주 매입단가는 일반청약자들 보다 12% 낮은 것과 같으며 공동대표주관회사가 인수한 실권주 매각 가능성으로 인해 당사의 주가에 부정적인 영향을 미칠 가능성
이 있습니다.

[

다. 상장기업 관리감독기

준 강화
]

최근 상장기업에 대한 관리감독기준이 강화되는 추세이며, 향후 당사가 상장기업 관리감독기준을 위반할 경우 주권매매정지, 관리종목지정, 상장폐지실질심사, 상장폐지 등의 조치가 취해질 수 있습니다.

[

라. 일정 변경 위험]

본 증권신고서는 공시심사 과정에서 일부 내용이 정정될 수 있으며, 투자판단과 밀접하게 연관된 주요내용이 변경될 시에는 본 신고서상의 일정에 차질을 가져올 수 있습니다. 또한, 관계기관과의 업무진행 과정에서 일정이 변경될 수도 있으므로 투자자께서는 투자 시 이러한 점을 감안하시기 바랍니다.

[

마.
분석정보의 한계 및 독자적인 의사판단]

본 건 유상증자를 통해 취득한 당사의 주식가치가 하락할 수 있습니다. 또한 상기 투자위험요소에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 투자자의 독자적인 판단에 의해야 함을 유의하시기 바랍니다.

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

(단위 : 원, 주)

증권의
종류
증권수량
액면가액
모집(매출)
가액
모집(매출)
총액
모집(매출)
방법

기명식보통주
1,350,000
500
10,250
13,837,500,000
주주배정후 실권주 일반공모

인수인
증권의
종류
인수수량
인수금액
인수대가
인수방법

대표
한국투자증권
기명식보통주
-
-
▶ 대표주관수수료 : 정액 4천만원
▶ 인수수수료 : 정액 1억원
▶ 실권수수료 : 잔액인수금액의 12.0%
잔액인수

대표
BNK투자증권
기명식보통주
-
-
▶ 인수수수료 : 정액 1억원
▶ 실권수수료 : 잔액인수금액의 12.0%
잔액인수

청약기일
납입기일
청약공고일
배정공고일
배정기준일

2017년 12월 06일 ~ 2017년 12월 07일
2017년 12월 14일
2017년 12월 11일
2017년 12월 14일
2017년 10월 26일

자금의 사용목적

구 분
금 액

운영자금
13,837,500,000

발행제비용
255,100,750

신주인수권에 관한 사항

행사대상증권
행사가격
행사기간

-
-
-

매출인에 관한 사항

보유자
회사와의
관계
매출전
보유증권수
매출증권수
매출후
보유증권수

-
-
-
-
-

일반청약자 환매청구권

부여사유
행사가능 투자자
부여수량
행사기간
행사가격

-
-
-
-
-

【주요사항보고서】

주요사항보고서(유무상증자결정)-2017.09.28

【기 타】
1) 한국투자증권㈜ 및 ㈜BNK투자증권은 금번 삼보산업㈜ 주주배정후 실권주 일반공모 유상증자의 공동대표주관회사입니다.

2) 금번 유상증자는 잔액인수 방식에 의한 것입니다. 공동대표주관회사인 한국투자증권㈜ 및 ㈜BNK투자증권은 주주배정후 실권주 일반공모 후 최종실권주를 잔액인수하게 되며, 인수방법 및 인수대가에 대한 자세한 내용은 '제1부 Ⅰ. 5. 인수 등에 관한 사항'을 참고하여 주시기 바랍니다.

3) 상기 모집가액은 예정가액이며, 확정 발행가액은 구주주 청약 초일전 3거래일(2017년 12월 01일)에 확정되어 2017년 12월 04일에 회사 인터넷 홈페이지(http://www.samboind.kr)에 공고될 예정입니다.

4) 상기 모집금액 및 발행제비용은 예정 발행가액을 기준으로 산정된 것으로 향후 변경될 수 있습니다.

5) 상기 청약기일은 구주주 청약 일정이며, 일반공모 청약은 2017년 12월 11일과 2017년 12월 12일 2일간입니다. 일반공모 청약공고는 2017년 12월 11일에 회사 인터넷 홈페이지(http://www.samboind.kr) 및 공동대표주관회사의 인터넷 홈페이지를 통해 공고될 예정입니다.

6) 일반공모 청약은 공동대표주관회사인 한국투자증권㈜와 ㈜BNK투자증권의 본·지점, 홈페이지 및 HTS에서 가능합니다. 단, 구주주 청약 결과 발생한 실권주 및 단수주가 50,000주 미만(액면가 500원 기준)이거나 실권금액이 1억원 미만일 경우 일반에게 공모하지 않고, 공동대표주관회사 중 한국투자증권㈜이 인수할 수 있습니다.

7) 금융감독원에서 본 증권신고서를 심사하는 과정에서 정정 명령 조치를 취할 수 있으며, 중요한 사항이 변경되는 경우 동 신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다. 

8) 증권신고서의 효력의 발생은 본 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.

9) 상기 발행제비용은 당사 보유자금으로 지급할 예정입니다.

제1부 모집 또는 매출에 관한 사항

Ⅰ. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

1. 공모개요

당사는 이사회 결의를 통하여 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제165조의6 2항1호에 의거 당사와 한국투자증권(주), (주)BNK투자증권 간에 주주배정후 실권주를 인수하는 계약을 체결하고 사전에 그 실권주를 일반에 공모하기로 하여 기명식 보통주 1,350,000주를 주주배정후 실권주 일반공모 방식으로 발행하기로 결정하였으며, 동 증권의 개요는 다음과 같습니다.

(단위 : 원, 주)

증권의 종류
증권수량
액면가액
모집(매출)가액
모집(매출)총액
모집(매출) 방법

기명식보통주
1,350,000
500
10,250
13,837,500,000
주주배정후실권주일반공모

주1) 이사회 결의일 : 2017년 09월 28일
주2) 1주의 모집가액 및 모집총액은 예정금액이며, 확정되지 않은 금액입니다.

발행가액은 '증권의발행및공시등에관한규정' 제5-18조 (유상증자의 발행가액 결정)에 의거, 주주배정증자시 할인율 등이 자율화 되어 자유롭게 산정할 수 있으나, 시장혼란 우려 및 기존 관행 등으로 '(구)유가증권발행및공시등에관한규정' 제57조를 준용하여 산정할 예정입니다.

■ 모집예정가액의 산출근거

본 증권신고서의 모집예정가액은 최초 이사회결의일 직전 거래일(2017년 09월 27일)을 기산일로 하여 소급한 1개월 평균종가(거래량 가중산술평균), 1주일 평균종가(거래량 가중산술평균) 및 기산일 종가를 산술평균하여 산정한 가액과 기산일 종가 중 낮은 금액을 기준주가로 하여 할인율 25%를 적용, 아래의 산식에 의하여 산정된 발행가액으로 합니다. 단, 할인율 적용에 따른 모집예정가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 발행가액으로 합니다. (단, 호가단위 미만은 절상함)

기준주가(16,950원) X 【 1 - 할인율(25%) 】

▶ 모집예정가액 (10,250원)
=
----------------------------------------

1 + 【유상증자비율 X 할인율(25%)】

[ 모집예정가액 산정표 (2017.08.28 ~ 2017.09.27) ]
(단위 : 원, 주)

일수
일 자
종 가
거 래 량
종가 X 거래량

1
2017/08/28
19,800
3,096
61,300,800

2
2017/08/29
19,700
3,442
67,807,400

3
2017/08/30
19,700
3,679
72,476,300

4
2017/08/31
19,750
4,971
98,177,250

5
2017/09/01
19,750
2,901
57,294,750

6
2017/09/04
19,600
3,750
73,500,000

7
2017/09/05
19,350
2,908
56,269,800

8
2017/09/06
19,200
5,054
97,036,800

9
2017/09/07
19,250
5,166
99,445,500

10
2017/09/08
19,000
2,944
55,936,000

11
2017/09/11
18,950
7,447
141,120,650

12
2017/09/12
18,900
2,956
55,868,400

13
2017/09/13
18,700
2,790
52,173,000

14
2017/09/14
18,500
1,676
31,006,000

15
2017/09/15
18,700
4,217
78,857,900

16
2017/09/18
18,300
2,227
40,754,100

17
2017/09/19
18,400
1,075
19,780,000

18
2017/09/20
18,100
1,793
32,453,300

19
2017/09/21
17,700
2,708
47,931,600

20
2017/09/22
17,300
2,939
50,844,700

21
2017/09/25
17,150
3,624
62,151,600

22
2017/09/26
17,500
1,472
25,760,000

23
2017/09/27
16,950
3,496
59,257,200

1개월 평균종가(A)
18,829

1주일 평균종가(B)
17,273

최근일 종가(C)
16,950

A,B,C의 산술평균(D)
17,684
[(A)+(B)+(C)]/3

기준주가[Min(C,D)]
16,950
(C)와 (D)중 낮은 가액

할인율
25%

예정발행가액
10,250
기준주가 X (1- 할인율)
 예정발행가 = ──────────── (1 + 증자비율 X 할인율) 

(단, 호가단위 미만은 절상하며,
액면가 미만인 경우에는 액면가로 합니다.)

주) 상기 평균종가는 거래량 가중평균 산술종가입니다.

■ 공모일정 등에 관한 사항

[주요일정]

날짜
업 무 내 용
비고

2017년 09월 28일
이사회 결의
-

2017년 09월 28일
증권신고서(예비투자설명서) 제출
-

2017년 09월 29일
신주발행공고 및 주주명부 폐쇄공고
인터넷 홈페이지(http://www.samboind.kr)

2017년 10월 23일
1차 발행가액 확정
신주배정기준일 3거래일전

2017년 10월 25일
권리락
-

2017년 10월 26일
신주배정기준일(주주확정)
(명부폐쇄 10.27 ~ 11.02)

2017년 11월 07일
신주배정 통지
-

2017년 11월 20일
신주인수권증서 상장일
5거래일 이상 동안 거래

2017년 11월 27일
신주인수권증서 상장폐지
구주주 청약초일 5거래일전에
상장폐지되어 있어야함

2017년 12월 01일
확정 발행가액 산정
구주주 청약초일 3거래일 전

2017년 12월 04일
확정 발행가액 확정 공고
인터넷 홈페이지(http://www.samboind.kr)

2017년 12월 06일 ~ 07일
구주주 청약
-

2017년 12월 11일
일반공모청약 공고
인터넷 홈페이지(http://www.samboind.kr)
한국투자증권 홈페이지
(http://www.truefriend.com)
BNK투자증권 홈페이지
(http://www.bnkfn.co.kr)

2017년 12월 11일 ~ 12일
일반공모청약
-

2017년 12월 14일
주금납입/환불/배정공고
-

2017년 12월 27일
주권교부
-

2017년 12월 28일
신주상장 예정일
-

주1) 본 증권신고서는 금융감독원에서 심사하는 과정에서 정정 요구 등 조치를 취할 수 있으며, 정정 요구 등에 따라 동 신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다. 본 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 유가증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 유가증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.
주2) 상기 일정은 유관기관과의 협의 과정에 의하여 변경될 수 있습니다.

※ 무상증자에 관한 사항

당사는 2017년 09월 28일 개최된 이사회에서 무상증자를 결의하였으며, 유상증자 납입일(2017년 12월 14일)의 익영업일인 2017년 12월 15일을 무상증자 신주배정기준일로 하여, 유상증자 후 주주명부에 기재된 주주(자기주식 제외)에 대하여 소유주식 1주당 0.5주의 비율로 신주를 무상으로 배정하는 증자를 시행할 예정입니다. 금번 유상증자로 인해 발행되는 신주의 경우에도 자동적으로 무상증자에 참여하여 신주를 받을 수 있는 권리가 발생하게 됩니다.
1) 신주의 재원 : 주식발행초과금
2) 단주 처리방법 : 신주의 상장 초일 종가를 기준으로 현금 지급함
3) 무상증자에 관한 기타사항은 이사회를 통해 대표이사에게 위임되었으며, 상기 일정은 유관 기관과의 협의를 통해 변경될 수 있음.(본 무상증자는 유상증자 청약자도 무상증자를 받을 수 있도록 진행되고 있습니다. 만약, 유상증자 일정이 변경되면, 본 무상증자의 일정 또한 변경될 수 있습니다.)

[무상증자 개요]

구 분
내 용

무상증자 신주배정 기준일
2017년 12월 15일

무상증자 신주의 주당 발행가액
500원

무상증자 신주의 종류와 수
보통주 1,375,000주

1주당 신주배정 수
보통주 0.5주

무상증자 신주의 재원
주식발행초과금

무상증자 신주권교부예정일
2018년 01월 05일

무상증자 신주상장일
2018년 01월 08일

주) 구주주 청약결과가 공모주식에 미달하여 실권주 발생 및 단수주가 변동되는 경우 무상증자로 인한 1주당 신주배정 수는 변경될 수 있습니다.

2. 공모방법

[공모방법 : 주주배정후 실권주 일반공모]

모 집 대 상
주 수(%)
비 고

구주주 청약
(신주인수권증서 보유자 청약)
1,350,000주
(100%)
- 구주 1주당 신주 배정비율 : 1주당 0.9642857142주
- 신주배정 기준일 : 2017년 10월 26일
- 구주주 청약일 : 2017년 12월 06일 ~ 07일 (2일간)
- 보유한 신주인수권증서의 수량 한도로 청약가능(구주주에게는 신주배정기준일 현재 주주명부에 기재된 소유주식 1주당 신주배정비율을 곱한 수량만큼의 신주인수권 증서가 배정됨)

초과 청약
-
- 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의6의 ②조 2항에 의거 초과청약
- 초과청약비율 : 배정신주(신주인수권증서) 1주당 0.2주
- 신주인수권증서 거래를 통해서 신주인수권증서를 매매시 보유자 기준으로 초과청약 가능

일반모집 청약
(고위험고수익투자신탁
청약 포함)
-
- 구주주 청약 후 발생하는 단수주 및 실권주에 대해 배정됨

합 계
1,350,000주
(100%)
-

주1) 본 건 유상증자는 주주배정후 실권주 일반공모 방식으로 진행되며, 구주주 청약결과 발생하는 실권주 및 단수주는 우선적으로 초과청약자에게 배정되며, 이후 실권이 발생할 경우에 대해서는 일반에게 공모합니다.
주2) 구주주의 개인별 청약한도는 신주배정기준일 현재 주주명부에 기재된 소유주식 1주당 신주배정비율인 0.9642857142주를 곱하여 산정된 배정주식수로 하되, 1주 미만은 절사합니다. 단, 신주배정기준일 전 자기주식 및 자기주식신탁 등의 변동 등의 자기주식 변동으로 인하여 1주당 배정주식수가 변동될 수 있습니다.
주3) 신주인수권증서 보유자는 보유한 신주인수권증서 수량의 한도로 증서청약을 할 수 있고, 동 주식수에 초과청약비율(20%)를 곱한 수량을 한도로 초과청약 할 수 있습니다. 단, 1주 미만은 절사합니다.
① 청약한도 주식수 = 신주인수권증서청약 한도주식수 + 초과청약한도 주식수
② 신주인수권증서 청약 한도주식수 = 보유한 신주인수권증서의 수량
③ 초과청약 한도주식수 = 신주인수권증서청약 한도주식수 X 초과청약 비율(20%)
주4) 구주주 청약결과 발생한 미청약주식은 공동대표주관회사가 다음 각호와 같이 일반에게 공모하되, "증권 인수업무 등에 관한 규정" 제9조제2항제3호에 따라 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 10%를 배정하고, 이 중 코넥스 고위험고수익투자신탁에는 공모주식의 5%를 우대 배정분으로 하며, 잔여주식은 전체 고위험고수익투자신탁(우대 배정을 받은 코넥스 고위험고수익투자신탁 포함)을 대상으로 배정합니다. 나머지 90%에 해당하는 주식은 개인투자자 및 기관투자자(집합투자업자 포함)에게 구분 없이 배정합니다. 배정수량 계산 시에는 청약사무취급처에 청약된 청약주식수를 모두 합산하여 동일한 배정비율로 통합배정합니다.
① 1단계 : 총 청약물량이 일반공모 배정분 주식수를 초과하는 경우, 각 청약자에 5사6입을 원칙으로 안분 배정하여 잔여주식이 최소화되도록 합니다. 다만, 고위험고수익투자신탁에 대한 공모주식 10%와 개인투자자 및 기관투자자(집합투자업자포함)에 대한 공모주식 90%에 대한 청약경쟁률과 배정은 별도로 산출 및 배정합니다. 다만, 한 그룹만 청약미달이 발생할 경우, 청약미달에 해당하는 주식은 청약초과 그룹에 배정합니다. 
② 2단계: 1단계 배정 후 최종 잔여주식은 최대청약자부터 순차적으로 1주씩 우선배정하되, 동순위 최대청약자가 최종 잔여주식보다 많은 경우에는 공동대표주관회사가 무작위 추첨방식을 통하여 배정합니다.
주5) 일반공모를 거쳐 배정 후에도 미 청약된 잔여주식에 대하여는 공동대표주관회사가 자기계산으로 잔액인수하기로 합니다.
주6) 단, 공동대표주관회사는 '증권 인수업무 등에 관한 규정' 제9조 제2항에 의거 일반청약자(고위험고수익투자신탁 포함)에 대하여 배정하여야 할 주식이 50,000주 이하(액면가 500원 기준)이거나, 배정할 주식의 공모금액이 1억원 이하인 경우에는 이를 청약자에게 배정하지 아니할 수 있습니다.

▶ 구주주 1주당 배정비율 산출근거

A. 보통주식
1,400,000주

B. 우선주식
-

C. 발행주식총수 (A + B)
1,400,000주

D. 자기주식 + 자기주식신탁
-

E. 자기주식을 제외한 발행주식총수 (C - D)
1,400,000주

F. 유상증자 주식수
1,350,000주

G. 증자비율 (F / C)
96.43%

H. 우리사주조합 배정
-

I. 구주주 배정 (F - H)
1,350,000주

J. 구주주 1주당 배정비율 (I / E)
0.9642857142주

3. 공모가격 결정방법

■ 확정 발행가액 산정

'증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정' 제5-18조에 의거 주주배정 증자시 가격산정 절차 폐지 및 가격산정의 자율화에 따라 발행가격을 자유롭게 산정할 수 있으나, 시장혼란 우려 및 기존 관행 등으로 (舊) '유가증권의 발행 및 공시등에 관한 규정' 제57조의 방식을 준용하여 아래와 같이 산정할 예정입니다. 1차 발행가액 및 2차 발행가액을 산정함에 있어 호가단위 미만은 절상하며, 할인율 적용에 따른 발행가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 발행가액으로 합니다.

(1) 1차 발행가액 산정 : 신주배정기준일(2017년 10월 26일)전 제3거래일(2017년 10월 23일)을 기산일로 하여 소급한 1개월 평균종가(거래량 가중산술평균), 1주일 평균종가(거래량 가중산술평균) 및 기산일 종가를 산술평균하여 산정한 가액과 기산일 종가 중 낮은 금액을 기준주가로 하여 할인율 25%를 적용, 아래의 산식에 의하여 산정된 발행가액으로 합니다. 단, 할인율 적용에 따른 모집가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 발행가액으로 합니다. (단, 호가단위 미만은 절상함)

▶ 1차 발행가액 = [기준주가 x (1-할인율)] / [1+(증자비율 x 할인율)]

(2) 2차 발행가액 산정 : 구주주 청약일(2017년 12월 06일) 전 제3거래일(2017년 12월 01일)을 기산일로 한 1주일 평균종가(거래량 가중산술평균) 및 기산일 종가를 산술평균하여 산정한 가액과 기산일 종가 중 낮은 금액을 기준주가로 하여 25%의 할인율을 적용하여 아래의 산식에 의하여 산정한 발행가액으로 합니다. 단, 할인율 적용에 따른 모집가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 발행가액으로 합니다. (단, 호가단위 미만은 절상함)

▶ 2차 발행가액 = 기준주가 x [1 - 할인율]

(3) 확정 발행가액: 확정발행가액은 1차발행가액과 2차발행가액 중 낮은 가액으로 합니다. 다만 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의6(주식의 발행 및 배정 등에 관한 특례) 및 증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정 제5-15조의2(실권주 철회의 예외 등)에 의거하여 1차 발행가액과 2차 발행가액 중 낮은 가액이 청약일전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가에서 40% 할인율을 적용하여 산정한 가격보다 낮은 경우 청약일전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가에서 40% 할인율을 적용하여 산정한 가격을 확정발행가액으로 합니다. (단, 호가단위 미만은 호가단위로 절상함)

▶ 확정발행가액 = Max{Min[1차 발행가액, 2차 발행가액], 청약일전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가의 60%}

※ 일반공모 발행가액은 구주주 청약시에 적용된 확정 발행가액을 동일하게 적용합니다.

(4) 최종 발행가액은 구주주 청약 초일(2017년 12월 06일)전 3거래일(2017년 12월 01일)에 확정되어 금융감독원 전자공시시스템에 공시될 예정이며, 2017년 12월 04일 당사의 정관에서 정한 바에 따라 당사 인터넷 홈페이지(http://www.samboind.kr)에 공고될 예정입니다. 

4. 모집 또는 매출절차 등에 관한 사항

가. 모집 또는 매출조건

(단위 : 주, 원)

항 목
내 용

모집 또는 매출주식의 수
1,350,000

주당 모집가액
또는 매출가액
예정가액
10,250

확정가액
-

모집총액 또는
매출총액
예정가액
13,837,500,000

확정가액
-

청 약 단 위

1) 구주주(신주인수권증서 보유자) : 1주로 하며, 개인별 청약한도는 보유하고 있는 신주인수권증서와 초과청약가능 주식수(보유하고 있는 신주인수권증서 1주당 0.2주를 곱하여 산정된 수, 단 1주 미만은 절사)를 합한 주식수임. 

2) 일반공모 : 일반청약자의 청약단위는 최소 청약단위 100주이며, 일반청약자의 청약한도는 "일반공모 배정분"의 100% 범위 내로 하며, 청약한도를 초과하는 부분에 대해서는 청약이 없는 것으로 본다. 

구분
청약단위

100주 이상

1,000주 이하

100주 단위

1,000주 초과

5,000주 이하

500주 단위

5,000주 초과

10,000주 이하

1,000주 단위

10,000주 초과

50,000주 이하

5,000주 단위

50,000주 초과

100,000주 이하

10,000주 단위

100,000주 초과

500,000주 이하

50,000주 단위

500,000주 초과

100,000주 단위

청약기일
구주주
(신주인수권증서 보유자)
개시일
2017년 12월 06일

종료일
2017년 12월 07일

일반모집 또는 매출
개시일
2017년 12월 11일

종료일
2017년 12월 12일

청약
증거금
구주주(신주인수권증서 보유자)
청약금액의 100%

초 과 청 약
청약금액의 100%

일반모집 또는 매출
청약금액의 100%

납 입 기 일
2017년 12월 14일

배당기산일(결산일)
2017년 01월 01일

주1) 본 증권신고서는 금융감독원에서 심사하는 과정에서 정정 요구 등 조치를 취할 수 있으며, 정정 요구 등에 따라 동 신고서에 기재된 일정이 변경될 수 있습니다. 본 증권신고서의 효력 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.
주2) 상기 일정은 유관기관과의 협의 과정에 의하여 변경될 수 있습니다.

나. 모집 또는 매출의 절차

(1) 공고의 일자 및 방법

구 분
공고일자
공고방법

신주 발행 및
배정기준일(주주확정일) 공고
2017년 09월 29일
당사 인터넷 홈페이지
(http://www.samboind.kr)

모집가액 확정의 공고
2017년 12월 04일
당사 인터넷 홈페이지
(http://www.samboind.kr)

실권주 일반공모 청약공고
2017년 12월 11일
당사 인터넷 홈페이지
(http://www.samboind.kr)
한국투자증권(주) 홈페이지
(http://www.truefriend.com)
(주)BNK투자증권 홈페이지
(http://www.bnkfn.co.kr)

실권주 일반공모 배정공고
2017년 12월 14일
한국투자증권(주) 홈페이지
(http://www.truefriend.com)
(주)BNK투자증권 홈페이지
(http://www.bnkfn.co.kr)

주) 청약결과 초과청약금 환불에 대한 통지는 공동대표주관회사의 홈페이지에 게시함으로써 개별통지에 갈음합니다.

(2) 청약방법

① 구주주 청약(신주인수권증서 보유자 청약) : 구주주 중 주권을 증권회사에 예탁한 실질주주는 주권을 예탁한 증권회사의 본·지점 및 한국투자증권(주)의 본·지점에서 청약할 수 있습니다. 다만, 구주주 중 증권회사에 예탁하지 않고 자기명의의 주권을 직접 보유하고 있는 명부상 주주는 신주배정통지서를 첨부하여 실명확인증표를 제시한 후 한국투자증권(주)의 본·지점에서 청약할 수 있습니다. 청약 시에는 소정의 청약서 2통에 필요한 사항을 기입하여 청약증거금과 함께 제출하여야 합니다.

② 초과청약 : 신주인수권증서 청약을 한자에 한하여 신주인수권증서 청약 한도 주식수의 20%를 추가로 청약할 수 있습니다. 이때, 신주인수권증서 청약 한도주식수의 20%에 해당하는 주식 중 소수점 이하인 주식은 청약할 수 없습니다.

③ 일반공모 청약 : 고위험고수익투자신탁 및 일반청약자는 "금융실명거래 및 비밀보장에 관한 법률"의 규정에 의한 실명자이어야 하며, 청약사무 취급처에 실명확인증표를 제시하고 청약합니다. 고위험고수익투자신탁 및 일반청약자의 청약 시 집합투자기구 중 운용주체가 다른 집합집합투자기구 중 운용주체가 다른 집합투자기구를 제외한 청약자의 한 개의 청약처에 대한 복수청약은 불가능합니다. 또한 고위험고수익투자신탁은 청약 시, 청약사무 취급처에 "증권 인수업무 등에 관한 규정" 제2조 제18호에 따른 요건을 충족하는 서류 및 자산총액이 기재되어 있는 서류를 함께 제출하여야 합니다.

④ 청약은 청약주식의 단위에 따라 할 수 있으며 1인당 청약한도를 초과하는 청약부분에 대하여는 청약이 없는 것으로 하고, 청약사무취급처는 그 차액을 납입일에 당해 청약자에게 반환하며, 이때 받은 날부터의 이자는 지급하지 않습니다. 

⑤ 본 유상증자에 청약하고자 하는 투자자(자본시장과금융투자업에관한법률 제 9조 제 5항에 규정된 전문투자자 및 자본시장과금융투자업에관한법률시행령 제 132조에 따라 투자설명서의 교부가 면제되는자 제외)는 청약 전 반드시 투자설명서를 교부 받아야 하고, 이를 확인하는 서류에 서명 또는 기명날인하여야 합니다.

⑥ 기타
a. 일반공모 배정을 함에 있어 이중청약이 있는 경우에는 그 청약자의 청약 전부를 청약하지 아니한 것으로 봅니다. 단, 구주주가 신주배정비율에 따라 배정받은 주식을 청약한 후 일반공모에 참여하는 경우에는 금지되는 이중청약이 있는 경우로 보지 않습니다.
b. 1인당 청약한도를 초과하는 청약부분에 대하여는 청약이 없는 것으로 합니다. 
c. 청약자는 '금융실명거래 및 비밀보장에 관한 법률'에 의거 실지 명의에 의해 청약해야 합니다.

(3) 청약취급처

청약대상자
청약취급처
청약일

구주주
(신주인수권증서 보유자)
명부주주
(실질주주가 아닌
주주명부 등재 주주)
한국투자증권(주) 본ㆍ지점
2017년 12월 06일 ~
2017년 12월 07일

실질주주
1) 주주확정일 현재 삼보산업 주식회사의 주식을 예탁하고 있는 당해 증권회사 본ㆍ지점
2) 한국투자증권(주) 본ㆍ지점

일반공모청약
(고위험고수익투자신탁 청약 포함)
한국투자증권(주) 및 (주)BNK투자증권 본ㆍ지점
2017년 12월 11일 ~
2017년 12월 12일

(4) 청약결과 배정방법

① 구주주(신주인수권증서 보유자) 청약 : 보유하고 있는 신주인수권증서 수량 범위 내에서 청약한 주식수에 따라 배정합니다.

② 초과청약 : 구주주(신주인수권증서 보유자) 청약 이후 발생한 실권주가 있는 경우, 실권주를 구주주(신주인수권증서 보유자)가 초과청약(초과청약비율 : 배정 신주 1주당 0.2주)한 주식수에 비례하여 배정하며, 1주 미만의 주식은 절사하여 배정하지 않습니다. (단, 초과청약 주식수가 실권주에 미달한 경우 100% 배정)
(i) 청약한도 주식수 = 신주인수권증서청약 한도주식수 + 초과청약한도 주식수

(ii) 신주인수권증서청약 한도주식수 = 보유한 신주인수권 증서의 수량

(iii) 초과청약 한도주식수 = 신주인수권증서청약 한도주식수 X 초과청약 비율(20%)

③ 일반공모 청약 : 구주주 청약(초과청약 포함) 결과 발생한 미청약주식 및 단수주는 "공동대표주관회사"가 다음과 같이 일반에게 공모하고, "증권인수업무등에관한규정" 제9조 제2항에 따라 고위험고수익투자신탁에 공모주식의 10%를 배정하고, 이 중 코넥스 고위험고수익투자신탁에는 공모주식의 5%를 우대배정하며, 잔여 주식은 전체 고위험고수익투자신탁(우대 배정을 받은 코넥스 고위험고수익투자신탁 포함)을 대상으로 배정합니다. 나머지 90%에 해당하는 주식은 개인청약자 및 기관투자자에 구분없이 배정합니다. 고위험고수익투자신탁에 대한 공모주식 10%와 개인투자자 및 기관투자자에 대한 공모주식 90%에 대한 청약경쟁률과 배정은 별도로 산출 및 배정합니다. 다만, 한 그룹만 청약미달이 발생할 경우, 청약미달에 해당하는 주식은 청약초과 그룹에 배정합니다. 배정수량 계산 시에는 청약사무취급처에 청약된 청약주식수를 모두 합산하여 동일한 배정비율로 통합배정합니다.

(i) 일반공모 청약결과 일반공모 총 청약자의 청약주식수가 공모주식수를 초과하는 경우에는 청약경쟁률에 따라 5사6입을 원칙으로 안분 배정하여 잔여주식이 최소화되도록 합니다. 이후 최종 잔여주식은 최고청약자부터 순차적으로 우선 배정하되, 동순위 최고청약자가 최종 잔여 주식보다 많은 경우에는 추첨에 의하여 배정합니다. 
(ii) 일반공모 청약결과 일반공모 총 청약주식수가 일반공모 주식수에 미달하는 경우에는 청약주식수대로 배정합니다. 배정결과 발생하는 잔여주식은 공동대표주관회사가 인수비율대로 자기계산으로 인수합니다.
④ 단, 공동대표주관회사는 "증권 인수업무 등에 관한 규정" 제9조 제2항에 의거 고위험고수익투자신탁 및 일반청약자에 대하여 배정하여야 할 주식이 50,000주 이하(액면가 500원 기준)이거나, 배정할 주식의 공모금액이 1억원 이하인 경우에는 일반청약자에게 배정하지 아니할 수 있습니다. 이 경우 공동대표주관회사 중 '한국투자증권(주)'가 자기계산으로 잔액인수합니다.

(5) 투자설명서 교부에 관한 사항

- '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제124조에 의거, 본 주식의 청약에 대한 투자설명서 교부 의무는 삼보산업(주), 공동대표주관회사인 한국투자증권(주) 및 (주)BNK투자증권이 모두 부담하며, 금번 유상증자의 청약에 참여하시는 투자자께서는 투자설명서를 의무적으로 교부받으셔야 합니다.

- 금번 유상증자에 청약하고자 하는 투자자께서는 (동법 제9조 제5항에 규정된 전문투자자 및 동법 시행령 제132조에 따라 투자설명서의 교부가 면제되는 자 제외) 청약하시기 전 본 투자설명서의 교부에 대한 확인 등의 절차를 수행하지 아니하면 금번 유상증자의 청약에 참여하실 수 없음에 유의하시기 바랍니다.

- 투자설명서 수령거부 의사 표시는 서면, 전화·전신·모사전송, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신으로만 하여야 합니다.

① 투자설명서 교부 방법 및 일시

구분
교부방법
교부일시

구주주
청약자
1), 2), 3)을 병행 
1) 우편 송부
2) 한국투자증권 본, 지점 교부
3) 한국투자증권 홈페이지나 HTS에서 교부
1) 우편송부시: 청약초일(2017년 12월 06일) 이전 수취 가능
2) 한국투자증권 본, 지점: 청약종료일(2017년 12월 07일)까지 
3) 한국투자증권 홈페이지 또는 HTS 교부
: 청약종료일(2017년 12월 07일)까지

일반 
청약자
1), 2)를 병행 
1) 한국투자증권 및 BNK투자증권 본, 지점 교부
2) 한국투자증권 및 BNK투자증권 홈페이지나 HTS에서 교부
1) 한국투자증권 및 BNK투자증권 본, 지점
: 청약종료일(2017년 12월 12일)까지
2) 한국투자증권 및 BNK투자증권 홈페이지 또는 HTS 교부
: 청약종료일(2017년 12월 12일)까지

※ 본 투자설명서의 교부에 대한 확인 등의 절차를 수행하지 아니하면, 금번 유상증자의 청약에 참여하실 수 없음에 유의하시기 바랍니다.

② 확인절차
a. 우편을 통한 투자설명서 수령시
- 청약하시기 위해 지점을 방문하셨을 경우, 직접 투자설명서 교부확인서를 작성하시고 청약을 진행하시기 바랍니다.
- HTS를 통한 청약을 원하시는 경우, 청약화면에 추가된 투자설명서 다운로드 및 투자설명서 교부 확인에 체크가 선행되어야 청약업무 진행이 가능합니다.
- 주주배정 유상증자 경우 유선청약이 가능합니다. 유선상으로 신분확인을 하신 후, 투자설명서 교부 확인을 해주시고 청약을 진행하여 주시기 바랍니다.

b. 지점 방문을 통한 투자설명서 수령시
직접 투자설명서 교부확인서를 작성하시고 청약을 진행하시기 바랍니다.

c. 홈페이지 또는 HTS를 통한 교부
청약화면에 추가된 투자설명서 다운로드 및 투자설명서 교부 확인에 체크가 선행되어야 청약업무 진행이 가능합니다.

③ 기타
a. 금번 유상증자의 경우, 본 증권신고서의 효력발생 이후 주주명부상 주주분들에게 투자설명서를 우편으로 발송할 예정입니다. 우편의 반송 등에 의한 사유로 교부를 받지 못하신 투자자께서는, 지점방문을 통해 인쇄물을 받으실 수 있으며, 또한 동일한 내용의 투자설명서를 전자문서의 형태로 한국투자증권(주)의 홈페이지에서 다운로드 받으실 수 있습니다. 다만, 전자문서의 형태로 교부받으실 경우, 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」 제124조 제1항 각호의 요건을 모두 충족해야만 청약이 가능합니다.

b. 구주주 청약시 한국투자증권(주) 이외의 증권회사를 이용한 청약 방법
해당 증권회사의 청약방법 및 규정에 의해 청약을 진행하시기 바랍니다. 이 경우에도, 본 투자설명서의 교부에 대한 확인 등의 절차를 수행하지 아니하면, 금번 유상증자의 청약에 참여하실 수 없음에 유의하시기 바랍니다.

※ 투자설명서 교부를 받지 않거나, 수령거부의사를 서면 등의 방법으로 표시하지 않을 경우, 본 유상증자의 청약에 참여할 수 없습니다.

※ 관련법규

<자본시장과 금융투자업에 관한 법률>
제9조 (그 밖의 용어의 정의)
⑤ 이 법에서 "전문투자자"란 금융투자상품에 관한 전문성 구비 여부, 소유자산규모 등에 비추어 투자에 따른 위험감수능력이 있는 투자자로서 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다. 다만, 전문투자자 중 대통령령으로 정하는 자가 일반투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우 금융투자업자는 정당한 사유가 있는 경우를 제외하고는 이에 동의하여야 하며, 금융투자업자가 동의한 경우에는 해당 투자자는 일반투자자로 본다. <개정 2009.2.3>
1. 국가
2. 한국은행
3. 대통령령으로 정하는 금융기관
4. 주권상장법인. 다만, 금융투자업자와 장외파생상품 거래를 하는 경우에는 전문투자자와 같은 대우를 받겠다는 의사를 금융투자업자에게 서면으로 통지하는 경우에 한한다.
5. 그 밖에 대통령령으로 정하는 자

제124조 (정당한 투자설명서의 사용) ① 누구든지 증권신고의 효력이 발생한 증권을 취득하고자 하는 자(전문투자자, 그 밖에 대통령령으로 정하는 자를 제외한다)에게 제123조에 적합한 투자설명서(집합투자증권의 경우 투자자가 제123조에 따른 투자설명서의 교부를 별도로 요청하지 아니하는 경우에는 제2항제3호에 따른 간이투자설명서를 말한다. 이하 이 항 및 제132조에서 같다)를 미리 교부하지 아니하면 그 증권을 취득하게 하거나 매도하여서는 아니 된다. 이 경우 투자설명서가 제436조에 따른 전자문서의 방법에 따르는 때에는 다음 각 호의 요건을 모두 충족하는 때에 이를 교부한 것으로 본다.<개정 2013.5.28> 
1. 전자문서에 의하여 투자설명서를 받는 것을 전자문서를 받을 자(이하 "전자문서수신자"라 한다)가 동의할 것 
2. 전자문서수신자가 전자문서를 받을 전자전달매체의 종류와 장소를 지정할 것 
3. 전자문서수신자가 그 전자문서를 받은 사실이 확인될 것 
4. 전자문서의 내용이 서면에 의한 투자설명서의 내용과 동일할 것 

<자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령>
제11조 (증권의 모집·매출) 
① 법 제9조제7항 및 제9항에 따라 50인을 산출하는 경우에는 청약의 권유를 하는 날 이전 6개월 이내에 해당 증권과 같은 종류의 증권에 대하여 모집이나 매출에 의하지 아니하고 청약의 권유를 받은 자를 합산한다. 다만, 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자는 합산 대상자에서 제외한다. <개정 2009.10.1., 2010.12.7., 2013.6.21., 2013.8.27., 2016.6.28., 2016.7.28.>

1. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 전문가

가. 전문투자자

나. 삭제 <2016.6.28.>

다. 「공인회계사법」에 따른 회계법인

라. 신용평가회사(법 제335조의3에 따라 신용평가업인가를 받은 자를 말한다. 이하 같다)

마. 발행인에게 회계, 자문 등의 용역을 제공하고 있는 공인회계사·감정인·변호사·변리사·세무사 등 공인된 자격증을 가지고 있는 자

바. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 전문가로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

2. 다음 각 목의 어느 하나에 해당하는 연고자

가. 발행인의 최대주주[「금융회사의 지배구조에 관한 법률」 제2조제6호가목에 따른 최대주주를 말한다. 이 경우 "금융회사"는 "법인"으로 보고, "발행주식(출자지분을 포함한다. 이하 같다)"은 "발행주식"으로 본다. 이하 같다]와 발행주식 총수의 100분의 5 이상을 소유한 주주

나. 발행인의 임원(「상법」 제401조의2제1항 각 호의 자를 포함한다. 이하 이 호에서 같다) 및 「근로복지기본법」에 따른 우리사주조합원

다. 발행인의 계열회사와 그 임원

라. 발행인이 주권비상장법인(주권을 모집하거나 매출한 실적이 있는 법인은 제외한다)인 경우에는 그 주주

마. 외국 법령에 따라 설립된 외국 기업인 발행인이 종업원의 복지증진을 위한 주식매수제도 등에 따라 국내 계열회사의 임직원에게 해당 외국 기업의 주식을 매각하는 경우에는 그 국내 계열회사의 임직원

바. 발행인이 설립 중인 회사인 경우에는 그 발기인

사. 그 밖에 발행인의 재무상황이나 사업내용 등을 잘 알 수 있는 연고자로서 금융위원회가 정하여 고시하는 자

제132조 (투자설명서의 교부가 면제되는 자) 법 제124조제1항 각 호 외의 부분 전단에서 "대통령령으로 정하는 자"란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 자를 말한다. <개정 2009.7.1, 2013.6.21> 
1. 제11조 제1항 제1호 다목부터 바목까지 및 같은 항 제2호 각 목의 어느 하나에 해당하는 자
1의2. 제11조제2항제2호 및 제3호에 해당하는 자 
2. 투자설명서를 받기를 거부한다는 의사를 서면, 전화·전신·모사전송, 전자우편 및 이와 비슷한 전자통신, 그 밖에 금융위원회가 정하여 고시하는 방법으로 표시한 자 
3. 이미 취득한 것과 같은 집합투자증권을 계속하여 추가로 취득하려는 자. 다만, 해당 집합투자증권의 투자설명서의 내용이 직전에 교부한 투자설명서의 내용과 같은 경우만 해당한다.

(6) 주권교부에 관한 사항

a. 주권교부예정일: 2017년 12월 27일 (단, 유관기관과의 업무 협의 과정에서 상기 일정은 변경될 수 있습니다.)
b. 주권교부장소: 명의개서대행기관(하나은행 증권대행부)
c. '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제309조 제5항의 규정에 의한 신청을 한 경우, 해당청약자에게 배정된 주식은 한국예탁결제원의 명의로 일괄발행되고 동 주권은 청약취급처의 장부상 계좌에 자동입고됩니다.

※ 관련법규

<자본시장과 금융투자업에 관한 법률>
제309조 ⑤ 예탁자 또는 그 투자자가 증권등을 인수 또는 청약하거나, 그 밖의 사유로 새로 증권등의 발행을 청구하는 경우에 그 증권등의 발행인은 예탁자 또는 그 투자자의 신청에 의하여 이들을 갈음하여 예탁결제원을 명의인으로 하여 그 증권등을 발행 또는 등록(「국채법」 또는 「공사채등록법」에 따른 등록을 말한다. 이하 이 절에서 같다)할 수 있다.

(7) 청약증거금의 대체 및 반환 등에 관한 사항
청약증거금은 청약금액의 100%로 하고, 주금납입기일에 주금납입금으로 대체하며, 청약증거금에 대해서는 무이자로 합니다.

(8) 주금납입장소 : ㈜부산은행 녹산중앙지점

다. 신주인수권증서에 관한 사항

신주배정기준일
신주인수권증서의 매매 금융투자업자

회사명
회사고유번호

2017년 10월 26일
한국투자증권(주)
00160144

(주)BNK투자증권
00251400

(1) 금번과 같이 주주배정방식의 유상증자를 실시할 때, 주주가 소유하고 있는 주식수 비율대로 신주를 인수할 권리인 신주인수권에 대하여 당사는 '자본시장과 금융투자업에 관한 법률' 제165의 6조 3항 및 '증권의발행및공시등에관한규정' 제5-19조에 의거하여 주주에게 신주인수권증서를 발행합니다.

(2) 신주인수권증서 매매의 중개를 할 증권회사는 한국투자증권(주) 및 (주)BNK투자증권으로 합니다.

(3) 청구기간: 신주배정통지일(2017년 11월 07일)로부터 구주주청약개시일(2017년 12월 06일)의 전영업일(2017년 12월 05일)까지

(4) 신주인수권증서 발행 청구 절차

① 명부주주의 경우 신주인수권증서를 매매하고자 하는 명부주주는 명의개서대리인인 하나은행 증권대행부에 신주인수권증서의 발행을 청구합니다. 신주인수권증서의 매매는 거래상대방과의 신주인수권증서 실물 양도를 통하여 이루어집니다. 신주인수권증서의 매수자는 청약일에 신주인수권증서를 지참하여 한국투자증권(주)에 해당 신주인수권증서에 기재되어 있는 수량만큼 청약할 수 있으며, 청약기일내에 청약하지 아니하면 그 권리와 효력은 상실됩니다.

② 실질주주의 경우 별도청구절차 없이 신주인수권증서를 일괄발행하므로 2017년 11월 07일에 당해 주식을 보관하고 있는 계좌에 신주인수권증서를 입고할 예정입니다. 신주인수권증서를 매매하고자 하는 실질주주는 위탁 증권회사에 신주인수권증서의 매매를 증명할 수 있는 서류를 첨부하여 거래상대방 명의의 위탁자 계좌로 신주인수권증서의 계좌대체를 청구합니다. 위탁자계좌를 통하여 신주인수권증서를 매수한 자는 그 수량만큼 청약할 수 있으며, 청약기일내에 청약하지 아니하면 그 권리와 효력은 상실됩니다. 

(5) 신주인수권증서를 양수한 투자자의 청약방법 

신주인수권증서 실물을 보유하고 있는 양수인은 신주인수권증서를 지참하여 한국투자증권(주)의 본점 및 지점에서 해당 신주인수권증서에 기재 되어있는 수량만큼 청약할 수 있으며 청약 기일내에 청약 하지 아니하면 그 권리와 효력은 상실됩니다. 또한 신주인수권증서를 증권회사에 예탁하고 있는 양수인은 당해 증권회사 점포 및 한국투자증권(주)의 본점 및 지점을 통해 해당 신주인수권증서에 기재되어 있는 수량만큼 청약할 수 있으며 청약 기일내에 청약하지 아니하면 그 권리와 효력은 상실됩니다. 

(6) 신주인수권증서의 상장

당사는 금번 주주배정후 실권주 일반공모 유상증자 관련 신주인수권증서의 상장을 한국거래소에 신청할 예정입니다. 동 신주인수권증서가 상장될 경우 상장기간은 2017년 11월 20일부터 2017년 11월 24일까지 5거래일간으로 예정하고 있으며, 동 기간중 상장된 신주인수권증서를 한국거래소에서 매매할 수 있습니다. 동 신주인수권증서는 2017년 11월 27일에 상장폐지될 예정입니다. (코스닥시장상장규정 제16조의3에 근거하여 5거래일 이상 상장되어야 하며, 동규정 제44조의3에 따라 신주청약개시일 5거래일 전에 상장폐지되어야 함) 

(7) 신주인수권증서의 거래 관련 추가사항 

당사는 금번 유상증자의 신주인수권증서를 상장신청할 예정인 바, 현재까지 관계기관과 협의된 신주인수권증서 상장시의 제반 거래관련 사항은 다음과 같습니다. 

① 상장방식 : 실질주주의 신주인수권증서를 일괄예탁 방식으로 발행하여 상장합니다. 
② 실질주주의 신주인수권증서 거래 
(i) 상장거래 : 2017년 11월 20일부터 2017년 11월 24일까지(5일간) 거래 가능합니다.
(ii) 계좌대체거래 : 2017년 11월 07일(예정)부터 2017년 11월 28일까지 거래 가능 합니다.
* 신주인수권증서 상장거래의 결제일인 2017년 11월 28일까지 계좌대체(장외거래) 가능하며, 2017년 11월 29일부터는 신주인수권증서의 청약권리 명세를 확정하므로 신주인수권증서의 계좌대체(장외거래)가 제한됩니다.
(iii) 실질주주의 신주인수권증서는 상장을 위해 일괄예탁되므로 주주 신청에 의한 실 물증서 반환은 불가합니다.
③ 명부주주의 신주인수권증서 거래 
(i) 신주배정통지일(2017년 11월 07일(예정)로부터 2017년 12월 05일까지 신주인수증서 실물양도를 통해 거래 가능합니다.
* 신주인수권증서는 당사 명의개서대리인인 하나은행 증권대행부에서 주주 요청시 발급합니다. 
(ii) 신주배정기준일(2017년 10월 26일) 전일까지 하나은행 증권대행부에 대행예탁(거래증권사 계좌에 입고) 신청을 할 경우에는 실질주주와 동일하게 상장거래 및 계좌대체 거래를 할 수 있으며, 이 경우 거래가능기간은 실질 주주와 동일합니다. (단, 신주인수권증서를 입고 받을 증권계좌를 보유하고 있어야 합니다.) 

* 구비 서류

1) 본인청구시
- 신주인수권발행청구서(하나은행 증권대행부 양식)
- 주주신분증(법인: 사업자등록증 사본)
- 대행예탁신청시 추가서류: 신주인수권증서 교부 및 증권계좌입고신청서, 증권카드 사본

2) 대리인청구시
- 신주인수권발행청구서(하나은행 증권대행부 양식) 
- 주주신분증 사본(팩스, recopy 불가/ 법인: 사업자등록증 사본)
- 인감증명서(3개월 이내 발급분) 원본 
- 위임장(인감날인 포함) 원본- 대리인 신분증- 대행예탁신청시 추가서류: 신주인수권
 증서 교부 및 증권계좌입고신청서, 증권카드 사본

※ 하나은행 증권대행부(http://sab.hanabank.com)

라. 주권교부일 이전의 주식양도의 효력에 관한 사항

주식교부일 이전의 주식의 양도는 발행회사에 대하여 효력이 없습니다. 다만, 『자본시장과 금융투자업에 관한 법률』제311조 제4항에 의거 주권발행전에 증권시장에서의 매매거래를 투자자계좌부 또는 예탁자계좌부상 계좌 간 대체의 방법으로 결제하는 경우에는 「상법」 제335조 제3항에 불구하고 발행인에 대하여 그 효력이 있습니다.

※ 『자본시장과 금융투자업에관한 법률』 제 311조 (계좌부기재의 효력)

① 투자자계좌부와 예탁자계좌부에 기재된 자는 각각 그 증권등을 점유하는 것으로 본다.
② 투자자계좌부 또는 예탁자계좌부에 증권등의 양도를 목적으로 계좌 간 대체의 기재를 하거나 질권설정을 목적으로 질물(質物)인 뜻과 질권자를 기재한 경우에는 증권등의 교부가 있었던 것으로 본다. 
③ 예탁증권등의 신탁은 예탁자계좌부 또는 투자자계좌부에 신탁재산인 뜻을 기재함으로써 제삼자에게 대항할 수 있다. 
④ 주권 발행 전에 증권시장에서의 매매거래를 투자자계좌부 또는 예탁자계좌부상 계좌 간 대체의 방법으로 결제하는 경우에는 「상법」 제335조 제3항에 불구하고 발행인에 대하여 그 효력이 있다.

마. 기타 모집 또는 매출에 관한 사항

(1) 본 증권신고서는 공시심사과정에서 일부내용이 정정될 수 있으며, 투자판단과 밀접하게 연관된 주요 내용의 변경시에는 본 신고서상의 일정에 차질을 가져올 수 있습니다. 또한, 관계기관과의 업무진행 과정에서 일정이 변경될 수도 있으므로 투자자 여러분께서는 투자시 이러한 점을 감안하시기 바랍니다.

(2) 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제120조 3항에 의거 본 증권신고서의 효력의 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 주주 및 투자자에게 귀속됩니다.

(3) 본 증권신고서에 기재된 내용은 신고서 제출일 현재까지 발생된 것으로 본 신고서에 기재된 사항 이외에 자산, 부채, 현금흐름 또는 손익상황에 중대한 변동을 가져오거나 중요한 영향을 미치는 사항은 없습니다. 따라서, 주주 및 투자자가 투자의사를 결정함에 있어 유의하여야 할 사항이 본 증권신고서상에 누락되어 있지 않습니다.

(4) 금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 사업보고서, 반기보고서, 분기보고서 및 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자의사를 결정하시는 데 참조하시기 바랍니다.

(5) 본 증권신고서의 예정 모집가액은 확정되어 있는 것은 아니며, 청약일 3거래일 전에 확정 발행가액을 산정함으로써 확정될 예정입니다. 또한, 본 증권신고서의 발행예정금액은 추후 주당 발행가액이 확정되는 내용에 따라 변경될 수 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.

5. 인수 등에 관한 사항

[인수방법 : 잔액인수]

인수인
인수주식 종류 및 수
인수대가

대표
한국투자증권(주)
인수주식의 종류: 기명식 보통주식
인수주식의 수: 최종 실권주 X 50.0%
▶ 대표주관수수료 : 정액 4천만원
▶ 인수수수료 : 정액 1억원
▶ 실권수수료 : 잔액인수금액의 12.0%

(주)BNK투자증권
인수주식의 종류: 기명식 보통주식
인수주식의 수: 최종 실권주 X 50.0%
▶ 인수수수료 : 정액 1억원
▶ 실권수수료 : 잔액인수금액의 12.0%

주) 최종 실권주 : 구주주청약 및 일반공모 후 발생한 배정잔여주 또는 청약미달주식

Ⅱ. 증권의 주요 권리내용

당사가 금번 유상증자를 통하여 발행할 증권은 기명식 보통주이며, 동 증권의 주요 권리내용은 다음과 같습니다. 

1. 액면금액 (정관 제7조)

이 회사가 발행하는 주식 일주의 금액은 오백원으로 한다.

2. 의결권에 관한 사항

제25조 (주주의 의결권) 주주의 의결권은 1주마다 1개로 한다.

제26조(상호주에 대한 의결권 제한) 회사, 회사와 회사의 자회사 또는 회사의 자회사가 다른 회사의 발행주식총수의 10분의1을 초과하는 주식을 가지고 있는 경우 다른 회사가 가지고 있는 이회사의 주식은 의결권이 없다.

제 27조 (의결권의 불통일행사)

① 2이상의 의결권을 가지고 있는 주주가 의결권의 불통일행사를 하고자 할 때에는 회일의 3일전에 회사에 대하여 서면 또는 전자문서로 그 뜻과 이유를 통지하여야 한다.

② 회사는 주주의 의결권의 불통일행사를 거부할 수 있다. 그러나 주주가 주식의 신탁을 인수하였거나 기타 타인을 위하여 주식을 가지고 있는 경우에는 그러하지 아니한다.

제 28조 (의결권 대리행사)

① 주주는 대리인으로 하여금 그 의결권을 행사하게 할 수있다.

② 제 1항의 대리인은 주주총회 개시전에 그 대리권을 증명하는 서면(위임장)을 제출하여야 한다.

제 29조 (주주총회의 의결방법) 주주총회의 결의는 법령에 다른 정함이 있는 경우 외에는 발행주식총수의 과반수에 해당하는 주식을 가진 주주의 출석으로 성립하고 결의는 그 의결권의 과반수로 한다.

3. 주식에 관한 사항

제 5조 (발행예정주식의 총수) 이 회사가 발행할 주식의 총수는 일억사천만주로 한다
.

제 6조 (설립시에 발행하는 주식의 총수) 이 회사가 설립시에 발행하는 주식의 총수는 20,000 주 (1주의 금액 500원 기준)로 한다.

제 8조 (주식의 종류) 이 회사가 발행할 주식은 기명식 보통주식으로 한다.

제 9조 (주권의 종류) 이 회사가 발행할 주권의 종류는 일주권, 오주권, 일십주권, 오십주권, 일백주권, 오백주권, 일천주권, 일만주권의 8종으로 한다.

제 10조 (신주인수권)

① 주주는 그가 소유한 주식의 수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 갖는다.

② 회사는 제 1항의 규정에도 불구하고 다음 각 호의 어느 하나에 해당되는 경우

이사회의 해당되는 경우 이사회의 결의로 주주 외의 자에게 신주를 배정할 수 있다.

1. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위내에서 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의 6에 따라 일반공모증자 방식으로 신주를 발행하는 경우

2. 상법 제 542조의 3 에 따른 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우.

3. 발행하는 주식총수의 100 분위 20 범위내에서 우리사주조합원에게 주식을 우선배정하는 경우.

4. 근로기준법 제 39 조의 규정에 의한 우리사주매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우.

5. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 긴급한 자금조달을 위하여 국내외 금융기관 또는 기관투자자에게 신주를 발행하는 경우.

6. 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 사업상 중요한 기술도입, 연구개발, 생산·판매·자본제휴를 위하여 그 상대방에게 신주를 발행하는 경우.

③ 제 2항의 각 호 중 어느 하나의 규정에 의해 신주를 발행할 경우 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정한다.

④ 신주인수권의 포기 또는 상실에 따른 주식과 신주배정에서 발생한 단주에 대한 처리방법은 이사회의 결의로 정한다.

⑤ 제 2항에 따라 주주외의 자에게 신주를 배정하는 경우 회사는 상법 제 416조 제 1호, 제 2호, 제 2호의 2, 제 3호 및 제 4호에서 정하는 사항을 그 납입기일의 2주전까지 주주에게 통지하거나 공고하여야 한다.

4. 배당에 관한 사항

제 11조 (신주의 배당 기산일) 회사가 유상증자, 무상증자 및 주식배당에 의하여 발행한 신주에 대한 이익의 배당에 관하여는 신주를 발행한 때가 속하는 영업년도의 직전영업년도말에 발행된 것으로 본다.

제 54 조 (이익배당)

① 이익배당은 금전 또는 금전 외의 재산으로 할 수 있다. 그러나 주식에 의한 배당은이익배당 총액의 100%에 상당하는 금액을 초과하지 못한다.

② 제1항의 배당은 매결산기말 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 지급한다.

③ 이익배당은 주주총회의 결의로 정한다. 다만, 제 51조 제 6항에 따라 재무제표를 이사회가 승인하는 경우 이사회 결의로 이익배당을 정한다.

제 55조 (배당금지급청구권의 소멸시효)

① 배당금의 지급청구권은 5년간 이를 행사하지 아니하며 소멸시효가 완성한다.
② 제 1항의 시효의 완성으로 인한 배당금은 이 회사에 귀속한다.

Ⅲ. 투자위험요소

1. 사업위험

당사는 알루미늄 합금 및 자동차 부품을 주로 생산, 판매하고 있으며, 주요제품 별 매출액 및 매출 비중은 다음과 같습니다.

[주요 제품별 매출액 및 매출비중]

(단위 : 백만원, %)

[삼보산업(주)]

사업부문
매출유형
품 목
구체적용도
주요상표등
매출액
비율(%)

알루미늄합금괴
제품매출
알루미늄 합금괴 외
자동차부품외
-
157,109
96.5%

[삼보오토(주)]

사업부문
매출유형
품 목
구체적용도
주요상표 등
매출액
비율(%)

자동차부품사업
제품
엔진부품
실린더 커버 외
-
5,656
19.03

제품
변속기부품
트랜스미션 외
-
21,703
73.01

제품
조향장치부품
PINION 하우징 외
-
253
0.85

제품
기타
엘리베이터부품 외
-
2,113
7.11

합계
-
29,725
100.00

자료 : 당사 반기보고서

[경제성장률 둔화에 따른 위험]

가. 당사가 영위하는 알루미늄 합금 및 자동차 부품사업은 시장 경기변동에 영향을 많이 받는 산업으로 환율, 경제성장율 등 거시경제가 매출에 미치는 영향이 매우 큽니다. 최근 세계 경제는
트럼프 미국 대선 후보 당선으로 인한 정치 불안, 브렉시트(영국의 유럽연합 탈퇴), 선진국 경제 장기 침체, 기업 부채 상승에 의한 신흥 시장 불안 등으로 인해 경제 성장 침체가 장기화되고 있습니다. 글로벌 경기 침체 장기화로 인한
세계 경제 성장의 둔화는 당사가 영위하는 사업의 수익성에 영향을 미칠 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

세계경제는 2011년 상반기에 회복세를 보였으나, 2011년 하반기에는 미국 경기 회복지연과 유럽의 재정위기의 지속적인 여파로 부진한 모습을 보였습니다. 그리스의 모라토리엄(지급불능) 위험으로 확장된 유럽 재정위기와 2011년 6월 종료된 미국의 2차 양적완화 정책 이후 부진한 미국 경기 회복세 등으로 인해 선진국 정부의 위기 대응 능력에 대한 신뢰도가 떨어졌으며, 동시에 경기 회복 모멘텀 또한 약화되었습니다. 이와 같은 유럽, 미국의 부진은 내수를 기반으로 성장하고 있는 중국, 인도 등의 신흥개도국들의 성장으로 일정 부분 만회할 수 있을 것이나, IMF는 2017년 07월 24일에 발표한 세계경제전망보고서에서 2017년 세계 경제성장률 전망치를 지난 2017년 4월 예상과 동일한 3.5%로, 2018년은 04월 예상과 동일한 3.6%로 전망하였습니다. IMF가 07월에 발표한 세계경제전망(WEO) 보고서에 따르면,
유로존(유로화 사용 19개국)과 중국 등 신흥국의 성장세에 힘입어 올해와 내년 회복세를 지속할 것으로 전망했습니다. 다만, 트럼프 정부의 제조업 부흥과 노동자 이익 증진을 위한 '자국 우선주의' 기조, 금리 인상, 보유자산 축소 등의 개혁안과 브렉시트 등이 세계 경제 회복의 변수가 될 것으로 전망하였습니다.

[IMF 주요국의 경제성장률 전망치]

(단위: %)

구분
2016
2017P
2017년 04월
대비, %p
2018P
2017년 04월
대비, %p

세계
3.2
3.5
0.0
3.6
0.0

선진국
1.7
2.0
0.0
1.9
-0.1

신흥국
4.3
4.6
0.1
4.8
0.0

미국
1.6
2.1
-0.2
2.1
-0.4

유로존
1.8
1.9
0.2
1.7
0.1

중국
6.7
6.7
0.1
6.4
0.2

일본
1.0
1.3
0.1
0.6
0.0

자료 : 2017년 07월 IMF 세계경제전망보고서
주1) 2017년, 2018년 경제성장률은 전망치임
주2) 2017년 07월 보고서에 한국의 경제성장률 전망치는 발표되지 않음

2011년 이후 국내경기 동향은 경기 정상화에 따른 고용의 개선추세가 지속되는 가운데 소비관련지표 또한 민간 소비의 견실한 증가세가 유지됨을 보여주는 등, 2008년 금융위기 충격에서 다소 벗어나는 양상을 보였습니다. 이와 더불어 물가상승 압력이 증가하자, 정부는 2010년 7월 한국은행 금융통화정책위원회에서 기준금리를 25bp 인상하는 등 긴축정책을 실시해왔으나, 최근 글로벌 경기 불확실성 부각에 따라 2012년 7월과 10월 및 2013년 5월 기준금리를 각각 25bp 인하하였고, 2014년 8월 및 10월에도 각각 기준금리를 25bp씩 인하하였으며, 2015년 3월 및 6월에도 각각 기준금리를 25bp씩 인하하였으며, 2016년 6월 25bp를 더 인하함에 따라 현재까지 1.25%의 1% 대의 기준금리 수준을 유지하는 등 금융과 경기안정에 집중하고 있습니다. 한편, 2017년 07월 13일 있었던 07월 금통위에서는 미 연준의 통화정책 정상화 추이및 새 정부의 경제정책 방향 등을 이유로 금리 동결을 결정하였습니다.

2차 양적완화 이후 내수경기 부진, 물가 상승 및 실질 소득의 감소 등의 문제가 나타난 미국은 2012년 9월과 12월 3차 양적완화 정책을 실시하며, 경기부양을 도모하였습니다. 그 후, 미국 경제가 서서히 회복됨에 따라, 양적완화종료(Tapering)에 대한 이슈가 붉어지기 시작하였습니다. 제로금리 탈피를 선언했던 연방준비제도(Fed)는 2016년 12월 회의에서 FOMC는 만장일치로 1년만에 25bp의 금리 인상을 단행했습니다. FOMC 성명서 내용에 따르면 경기에 대한 판단이 완만한 확장으로 변했고 물가수준은 낮은 반면, 기대 인플레이션이 상당히 올랐다는 점을 지적하였습니다. 이후2017년 3월 FOMC에서는 금리를 0.75~1.00%로 재차 25bp 인상했으며, 2017년 6월 FOMC에서 금리를 1.00%~1.25%로 다시 25bp 인상하였습니다. 

한편, 한국은행은 매 3개월 마다 발표하는 경제전망보고서를 통해, 국내 경제성장률을 전망하고 있습니다. 2017년 07월 한국은행이 발표한 경제전망보고서에는 국내 경제성장률을 2017년 2.8%, 2018년 2.9%의 성장률을 보일 것으로 전망하였습니다. 

[국내 주요 거시경제지표 전망]

(단위 : %)

구분
(전년동기대비,%)
2016
2017(전망)
2018(전망)

상반기
하반기
연간
연간

GDP
2.8
2.8
2.9
2.8
2.9

민간소비
2.5
2.0
2.4
2.2
2.6

설비투자
-2.3
14.1
5.0
9.5
3.0

지식재산생산물투자
2.3
2.5
2.9
2.7
3.5

건설투자
10.7
9.9
3.7
6.5
0.2

상품수출
2.2
4.3
2.7
3.5
3.6

상품수입
3.6
8.8
3.2
5.9
3.4

원유도입단가(달러/배럴)
41
53
49
51
51

자료: 한국은행 경제전망보고서(2017.07)
주) 전년 동기대비 예상 성장률임

2017년 7월 한국은행이 발표한 경제전망보고서에 따르면, 세계 경제는 회복세가 지속되는 모습이나 미국 장기금리 및 달러화 가치는 연준의 통화정책 정상화와 트럼프 행정부의 정책 불확실성 등의 상하방 요인이 혼재되며 등락을 반복하고 있습니다. 또한, 유럽의 정치적 상황 등과 맞물려 높은 불확실성이 잠재함에 따라 경제 회복의 제약 요인으로 작용할 가능성이 있습니다. 또한, 중국의 경우 부동산 과열 억제 및 기업 부채 축소 과정에서 나타날 수 있는 부동산 시장 위축, 금융리스크 등은 중국경제 성장의 하방 요인으로 작용하고 있습니다. 

한국은행에 따르면 국내 경제의 경우 내수는 투자가 견실한 흐름을 유지하고 소비도 완만히 개선되는 모습을 보이고 있다고 밝혔습니다. 민간소비는 2분기 중 증가세가 소폭 확대된 것으로 추정하고 있으며, 설비투자는 호조세를 지속하고 있으며, 건설투자는 양호한 흐름을 유지하고 있다고 밝혔습니다. 다만, 실질구매력 개선 제약과 이자지급부담 증가 등은 민간소비 회복세를 제약하는 요인으로 작용할 것으로 전망하였습니다. 또한, 사드관련 무역제한조치, 미국의 보호무역주의 강화 등에 따른 교역환경 악화, 북한관련 지정학적 리스크 고조 등의 외부요인 역시 국내 성장경로의 중대한 하방리스크로 꼽았습니다.

이와 같이 최근 국내외 경제는 회복세를 보이고 있으나, 트럼프 행정부의 정책 불확실성과 중국, 유럽 등 각국의 정치적 불확실성 등으로 인해 경기 회복의 제약 요인이 상존하고 있습니다.
세계 경제의 불확실성 확대 및 회복지연으로 인한 세계 경제의 둔화는 시장 경기변동에 영향을 많이 받는 산업인 자동차 산업에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 당사가 영위하는 알루미늄 합금 및 자동차 부품산업에도 영향을 미칠 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

[완성차 업체 의존도에 따른 위험]

나.
당사의 알루미늄 합금 및 자동차 부품산업은 완성차 업체 및 시장 경기에 직접적으로 영향을 받고 있으며, 수주 및 주요 매출에 대한 완성차업체의 의존도가 높은 편입니다.

2017년 1~7월 자동차 생산은 국내 자동차 업계의 해외 현지생산 감소 등으로 인해 전년 동기 대비 -0.9% 감소하였으며, 2017년 내수 판매는 6월30일까지 이어질 노후 경유차 세제지원에도 불구하고 '16년 대비 2.8% 감소한 175만 대로 예상됩니다.
전방산업의 내수, 수출 실적의 악화로 당사의 수익성에도 영향을 미칠 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

알루미늄 합금 산업은 대표적인 재활용 산업의 하나로서, 사용된 알루미늄을 수거 후재용해를 통해 알루미늄 합금 형태의 제품으로 생산되고 있습니다. 알루미늄 합금은 크게 다이캐스팅용과 주물용으로 나누어지며, 당사의 합금제품은 대부분 자동차부품용으로 사용되고 있으며, 그 외 전자 및 철강업계 등으로 판매 되고 있습니다. 또한, 당사의 종속회사인 삼보오토(주)가 영위하고 있는 자동차 부품산업 역시 완성차 업체 및시장 경기에 직접적으로 영향을 받고 있으며, 수주 및 주요 매출에 대한 완성차업체의 의존도가 높은 편입니다. 

한국자동차산업연구소에 따르면, 2017년 국산차 내수판매는 '16년 대비 4.0% 가량 감소한 148만대 수준에 그치고 수출액은 415억 달러 선으로 '16년 대비 0.5%가량 늘어날 전망입니다. 그 결과 국내 총 생산량은 '16년 대비 1.2% 줄어든 417만대로 예상됩니다. 

2017년 내수 판매는 6월30일까지 이어질 노후 경유차 세제지원에도 불구하고 '16년 대비 2.8% 감소한 175만 대로 예상됩니다. '16년 상반기 계속됐던 개별소비세 인하 정책이 종료됐고, 경제 성장 둔화로 인해 민간 소비 심리 또한 위축됐기 때문입니다. 특히 수입차를 제외한 국산차 판매는 '16년 대비 4.0%나 줄어든 148만대 가량으로 예상되는데, 이 역시 개별소비세 인하 종료, 고용불안에 따른 소비 심리 위축 등에 기인합니다. 반면 수입차는 주요 업체의 신차 출시와 친환경차 판매 확대, 아우디/폭스바겐 재인증 및 판매 재개로 '16년 대비 4.7% 증가한 27만대 선으로 판매 성장이 기대됩니다.

2017년 1~7월 자동차 생산은 국내 자동차 업계의 해외 현지생산 감소 등으로 인해 전년 동기 대비 -0.9% 감소하였습니다. 또한, 올해 상반기 국내 5개 업체 총 생산량은 2010년 이후 7년 만에 최저 수준인 216만 2,500대로 급감했으며 국산차수출량도 2009년 이후 8년 만에 최저치인 132만 1,390대를 기록하였습니다.

2017년 상반기 연도별 자동차 생산, 내수판매, 수출판매 추이는 다음과 같습니다.

[연도별 자동차 생산 추이]

연도별_자동차 생산 추이_투자설명서.jpg
연도별_자동차 생산 추이_투자설명서

[연도별 자동차 내수 판매 추이]

연도별_자동차 내수 추이_투자설명서.jpg
연도별_자동차 내수 추이_투자설명서

[연도별 자동차 수출 판매 추이]

연도별_자동차 수출 추이_투자설명서.jpg
연도별_자동차 수출 추이_투자설명서

자료 : 한국자동차산업협회(2017)

이러한 국내 완성차업체의 내수판매 및 수출판매의 감소는, 이에 따른 완성차업체의 향후 신차 출시 및 사업 철수 등의 사업계획 변동 및 생산계획 변동, 생산물량 감소 등으로 이어져 완성차업체에 의존도가 높은 당사의 수익성에도 영향을 미칠 수 있습니다.

[전방사업 파업 관련 위험]

다.

국내 완성차 업체들의 파업 등으로 인한 생산차질은, 전방산업의 생산실적에 따라 수익성이 연동되는 알루미늄합금 사업과 자동차부품사업을 영위하는 당사의 수익성에 영향을 미칩니다. 이점 유의하시기 바랍니다.

당사의 알루미늄 합금제품은 대부분 자동차부품용으로 사용되고 있으며, 이로 인해 당사의 사업은 전방산업인 자동차산업과의 연관성이 매우 높습니다. 따라서, 전방산업의 파업으로 인한 생산 차질은 당사의 수익성에도 영향을 미칩니다. 

2016년 7월, 일부 업체의 부분파업(현대 36시간, 기아 4시간, 한국지엠 8시간), 조업일수 감소 등으로 전년동월대비 생산 실적이 11.0% 감소하였습니다. 8월에는 일부 업체의 파업(현대 14차례, 기아 9차례, 한국지엠 14차례)에 따른 생산차질 등으로 전년동월대비 23.8% 감소하였습니다. 9월에는 일부 업체의 파업(현대 10차례, 기아 8차례, 한국지엠 2차례)에 따른 생산차질 등으로 전년동월대비 22.7% 감소하였습니다.

올해 역시 국내 완성차 업체인 현대자동차, 기아자동차, 르노삼성 등의 노동조합은 임금 인상과 성과급지급 등의 사안을 놓고 각 사 경영진과 대립하며 파업을 진행 혹은 예고하고 있는 상황입니다.

기아자동차 노조는 8월 22일 부분 파업을 단행, 6년 연속 파업을 이어갔습니다. 소하, 화성, 광주, 정비, 판매 등 5개 지회 조합원 2만8000여명이 부분 파업에 참여했습니다. 이로 인한 생산차질은 약 2000여대, 530여억원이 빚어진 것으로 추산됩니다. 기
아차 노조는 기본급 15만4883원(기본급 대비 6.93%ㆍ호봉승급분 제외) 인상, 작년 영업이익의 30% 성과급 지급 등을 요구했습니다. 또 상여금을 통상임금에 포함하는 것 등 11개의 별도 사안을 요구하고 있습니다. 

르노삼성 노조는 지난 8월 10~11일 파업 찬반 투표를 진행해 파업을 가결했으며 18일에는 부산지방노동위원회가 르노삼성 노사 분규에 대한 '조정 중지'를 결정하면서 합법적 파업 요건을 갖춘 상태입니다. 다만, 9월 22일 르노삼성 노조는 임금협상안에 사측과 합의하며 3년 연속 무(無)파업을 이어갔습니다.

현대차 노조는 지난 21일 1·2조 근무자가 각 2시간씩 부분 파업했습니다. 올해 임금과 단체협약 교섭과 관련해 다섯 번째 파업입니다. 노조는 앞서 18일과 17일 각각 4시간 파업했고 14일과 10일 각 2시간 파업했습니다. 현대차 노조 역시 6년째 파업을 이어오고 있습니다. 현재까지 파업으로 인한 생산 차질은 차량 1만7600여대, 3600여억원으로 추산됩니다. 

[자동차 업계 임금협상 노사 쟁점]

구분
노조
사측

현대차
기본급 7.2% 인상, 지난해 순이익 30% 성과급 지급, 정년 65세 연장 등
호봉승급분 지급을 제외한 기본급 인상 불가, 성과급 예년 대비 축소

기아차
기본급 6.9% 인상, 지난해 순이익 30% 성과급 지급 등
미제시

르노삼성
기본급 15만원 인상, 격려금 400만원 지급 요구
기본급 4만 4,000원 인상, 격려금 300만원 지급

자료 : 보도자료

파업으로 인한 피해는 완성차 업체 본사는 물론이고 1차 협력업체와 2~4차 업체로까지 확산됩니다. 한국자동차산업협동조합에 따르면 지난해 현대차 1차 협력업체 348개사는 납품 차질로 인해 약 1조 4000억원이 넘는 손실을 봤습니다. 현대차에 납품하는 전체 협력업체는 약 5000여개에 이르는 것으로 추산됩니다. 또한, 현대차 파업 시 협력 부품 중소기업들의 1일 손실액은 900억원대로 추정되고 있습니다. 2, 3차 협력사들의 피해 비중은 50~60%에 달합니다. 

파업으로 인해 완성차 7개사에 납품한 총 부품산업 매출액은 2015년 48조원에서 2016년 46조원으로 3.7% 감소했습니다. 시장 규모가 쪼그라들자 도산하는 기업이 생겨 부품업체수가 2015년 883개에서 2016년 858개로 감소했습니다. 매출이 줄고 공장 가동률도 떨어져 업체당 평균 납품액도 549억원에서 544억원으로 줄었습니다. 실제 지난해 중소기업중앙회가 현대차 협력 중소기업 120개사를 대상으로 '현대차 노조 파업이 협력 중소기업에 미치는 영향조사'를 실시한 결과 현대차 협력 중소기업의 생산설비 가동률이 파업으로 인해 20%포인트 이상 크게 감소한 것으로 조사됐습니다. 

[파업으로 인한 완성차, 부품사 피해규모]

파업으로 인한 피해규모_투자설명서.jpg
파업으로 인한 피해규모_투자설명서

자료 : 현대차, 기아차, 한국자동차산업협동조합(2017)

이처럼, 전방산업의 파업 등으로 인해 생산에 차질이 있는 경우, 당사의 납품 계획에도 차질이 생길 수 있습니다. 이는 당사의 수익성을 악화시키는 요인임을 유의하시기 바랍니다.

[THAAD 관련 위험]

라.
한반도 내 사드(THAAD : Terminal High Altitude Area Defense, 고고도미사일 방어 체계, 비행 최종 단계에 돌입한 적의 미사일을 40~150km고도에서 요격하는 방어체계) 배치 결정으로 중국의 정치적 보복조치가 길어질 가능성을 배제할 수 없습니다. 당사는 중국으로 직접 수출로 이어지는 매출은 없으나,
THAAD 관련 중국의 대응으로 인하여 간접적으로 고객사(현대자동차/기아자동차)의 생산물량 감소로 매출이 감소할 가능성이 있습니다. 이점 유의하시기 바랍니다.

국내 경제는 한반도 내 사드(THAAD : Terminal High Altitude Area Defense, 고고도미사일 방어 체계, 비행 최종 단계에 돌입한 적의 미사일을 40~150km고도에서 요격하는 방어체계) 배치 결정으로 한국, 미국, 일본 대 북한,중국,러시아의 신 냉전구도의 가속화 우려와 함께 중국의 경제 보복 조치를 강화하는 등 향후 양국 간 경제 교류 정체가 우려되어 변동성이 큰 상황입니다. 또한, 최근 중국은 중국 내 진출 기업에 대한 위생 및 검역(SPS) 강화 등 비관세 장벽 뿐만 아니라, 국내 관광, 한류, 중국 현지 국내 투자 기업 등에 대한 제재 조치가 확산되고 있습니다. 

관광분야는 사드관련 규제의 직격탄을 맞고 있는 상황입니다. 2017년 상반기중 국내를 방문한 중국 방문객수 역시 전년동기 40.9% 감소했으며 2분기중에는 65.7%의 감소세를 기록했습니다다. 이에 따라 6월 월간 중국 방문자수는 약 25만명으로 지난해 7월 정점대비로는 28%에 불과한 수준입니다. 

특히, 사드 리스크에 직접적으로 노출되어 있는 자동차, 화장품, 면세점, 유통을 중
심으로 국내 기업들의 타격이 크게 나타나고 있습니다. 대중 매출 감소를 겪고 있는 국내 주요 7개 기업의 2분기 영업이익은 전년동기대비 -35%의 감소세를 기록했습니다. 

물론, 중국측의 규제 영향만이 이들 기업 영업이익 감소 영향은 아니지만, 상당한 영향을 미친 것으로 판단됩니다. 실제로 중국내 한국산 승용차 판매는 상반기중 전년동기대비 -46.7%를 기록했는데 2분기 중에는 전년동기대비 -64.1% 감소하는 등 판매 감소세가 확대되고 있습니다.

또한, 지난 2017년 9월 7일 사드 발사대 4기의 임시 배치가 완료되며 사드 보복의 우려가 다시 커지며 향후 회복 시점 예상을 어렵게 하고 있어, THAAD 문제로 인한 국내 완성차 업체의 매출 하락이 언제까지 지속될 지는 현재로서는 예측할 수 없으며, 이로 인해 국내 주요 기업들의 수익성 부진이 장기화될 가능성이 있습니다.

[국내 주요 기업 영업이익 추이]

국내 주요 5개 기업 영업이익 추이_투자설명서.jpg
국내 주요 5개 기업 영업이익 추이_투자설명서

자료 : 하이투자증권(2017.08)

[중국 내 한국산 자동차 판매 추이]

중국 내 자동차 판매 추이_투자설명서.jpg
중국 내 자동차 판매 추이_투자설명서

자료 : 하이투자증권(2017.08)

당사는 중국으로 직접 수출로 이어지는 매출은 없으나, THAAD 관련 중국의 대응으로 인하여 간접적으로 고객사(현대자동차/기아자동차 등)의 생산물량 감소로 매출이 감소할 가능성이 있습니다. 이점 유의하시기 바랍니다.

[경쟁 관련 위험]

마. 알루미늄 합금 산업은 알루미늄 합금 수요가 소폭이나마 증가하고 있음에도 불구하고,
공급과잉으로 인한 무한경쟁 체제에 놓여있습니다. 또한, 알루미늄 합금의 특성상 제품의 성능이나 품질에서는 업체간 경쟁에서 차별적우위를 점하기 어려우며 제품 단가에 따른 경쟁적 우위가 확보되므로 원가절감을 통한
가격 경쟁력 확보가 중요한 경쟁요소로 작용하게 됩니다. 이러한 산업적 특성으로 인해, 향후 당사의 수익성과 사업성이 영향을 받을 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

알루미늄 합금 산업은 대표적인 재활용 산업의 하나로서, 사용된 알루미늄을 수거 후재용해를 통해 알루미늄 합금 형태의 제품으로 생산되고 있습니다. 알루미늄 합금은 크게 다이캐스팅용과 주물용으로 나누어지며, 당사의 합금제품은 대부분 자동차부품용으로 사용되고 있으며, 그 외 전자 및 철강업계 등으로 판매 되고 있습니다. 그러나알루미늄 합금 산업은 알루미늄 합금 수요가 소폭이나마 증가하고 있음에도 불구하고, 공급과잉으로 인한 무한경쟁 체제에 놓여있습니다. 또한, 알루미늄 합금의 특성상 제품의 성능이나 품질에서는 업체간 경쟁에서 차별적우위를 점하기 어려우며 제품 단가에 따른 경쟁적 우위가 확보되므로 원가절감을 통한 가격 경쟁력 확보가 중요한 경쟁요소로 작용하게 됩니다. 이로 인해 기업들은 원가경쟁력확보 등 국내시장 및 해외시장에서 경쟁력 확보에 많은 노력을 기울이고 있습니다.

[경쟁사 및 시장점유율]

(단위 : 천원, %)

업체명

2016년

2015년

매출액

비중

매출액

비중

우신금속

177,512,848

17%

193,807,345

16%

알테크노 메탈

199,516,915

19%

218,528,268

18%

한융

113,160,936

11%

126,423,321

10%

세진메탈

139,548,948

13%

184,663,040

15%

동남

134,944,874

13%

158,741,957

13%

삼보산업

302,752,880

28%

330,365,956

27%

합계

1,067,437,401

-

1,212,529,887

-

자료 : 당사 제시
주) 개별기준

국내 알루미늄합금 시장은 우신금속, 알테크노메탈 등 6개 업체 등이 경쟁하고 있으며, 당사는 이 중 2016년 28% 수준의 점유율을 보이고 있습니다.

다만, 당사는 경쟁사 대비 매출단가에서 가격경쟁력을 보유하고 있음에도, 알루미늄 공급시장의 과잉으로 인해 알루미늄 합금 생산업체들의 완성차업체와의 가격협상력은 낮은 편입니다.

이러한 산업적 특성으로 인해, 향후 당사의 수익성과 사업성이 영향을 받을 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

[원재료 가격 변동 관련 위험]

바. 알루미늄 합금 제조에 필요한 원재료는 국내업체의 공급부족으로 인해 수입에 의존하는 비율이 높으므로 원재료의 안정적인 조달측면에서
환율 및 비철가격에 대한 변동성은 항상 알루미늄 합금 산업 전체의 위협요소로 존재하고 있습니다.
다양한 요인들로 인한 원재료 가격 변동에 따라 당사의 마진 감소로 당사 수익성에 부정적 영향을 미칠 가능성이 상존합니다. 이에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다.

알루미늄 합금 제조에 필요한 원재료는 국내업체의 공급부족으로 인해 수입에 의존하는 비율이 높으므로 원재료의 안정적인 조달측면에서 환율 및 비철가격에 대한 변동성은 항상 알루미늄 합금 산업 전체의 위협요소로 존재하고 있습니다.

또한, 알루미늄 합금의 특성상 제품의 성능이나 품질에서는 업체간 경쟁에서 차별적우위를 점하기 어려우며 제품 단가에 따른 경쟁적 우위가 확보되므로 원가절감을 통한 가격 경쟁력 확보가 중요한 경쟁요소로 작용하게 됩니다. 

당사의 주료 원재료인 Virgin, Al-scrap, Metal-Silicon 등은 2015년 대비 2016년 모두 가격이 하락하였으나, 2017년 반기 현재 주요 원재료 가격은 2016년 대비 상승한 상황입니다.

[주요 원재료 등의 가격변동추이(삼보산업(주))]

(단위 : 원)

품 목
2017년 반기
2016년
2015년

Virgin
2,326
1,922
2,160

Al-Scrap
1,604
1,508
1,709

Metal-Silicon
1,857
1,837
2,242

자료 : 당사 반기보고서

당사의 종속회사인 삼보오토(주)의 주요 원재료인 INGOT 중 ADC12S, ADC14S의 가격 역시 2015년 대비 2016년은 하락하였으나, 2017년 반기는 2016년 대비 가격이상승하였습니다.

[주요 원재료 등의 가격변동추이(삼보오토(주))]

(단위 : 원)

품목
2017년 반기
2016년
2015년

ADC12S
2,390
2,274
2,547

ADC14S
2,683
2,587
2,855

자료 : 당사 반기보고서

당사 및 당사의 종속회사인 삼보오토(주)는 매출원가에서 원재료비가 차지하는 비중이 매우 크기 때문에 원재료비의 변동에 따라 동사의 수익성 또한 영향을 받게 됩니다. 원재료 가격의 주 원인은 런던금속거래소(LME)에서의 가격과 환율, 알루미늄 고철의 수급 현황, 국내시장의 가격 변동 등 입니다.

[알루미늄 시세]

알루미늄 시세_투자설명서.jpg
알루미늄 시세_투자설명서

자료 : Kitco

중국의 수출량 증가에 따른 공급과잉으로 알루미늄 시세가 크게 하락한 2015년의 경우 94.55%의 매출원가율을 기록하여 2014년 96.72%에 비하여 감소하였으나, 2016년 이후 점차 시세가 상승하면서 매출원가율이 다시 상승하는 추세에 있습니다.

[매출원가율]

(단위 : 억원)

구 분
2017년 반기
2016년 반기
2016년
2015년
2014년

매출액
1,813
1,629
3,399
3,633
3,730

매출원가
1,728
1,559
3,300
3,435
3,608

매출원가율
95.50%
95.68%
97.08%
94.55%
96.72%

자료 : 당사 연결감사보고서 및 연결검토보고서

한편, 환율의 경우
원/달러 환율추이를 살펴보면 2008년 글로벌 금융위기 이후 지속적으로 상승하던 환율은 2009년 03월 03일에 1,573.60원을 기록, IMF 외환위기 이후 최고치를 경신하였으나, 정부의 강력한 환율안정 정책 및 시장내 달러 수급구조 개선으로 2009년 4월부터 하락하는 모습을 보였습니다. 그러나 2011년 하반기 이후 유로존 재정위기 및 글로벌 경기둔화의 영향에 따른 세계 경제의 불안정성으로 인해 환율 변동성이 증가하는 모습을 보이고 있습니다. 이에 따라 미국, 유럽, 일본 등 글로벌 주요국의 통화완화 정책이 실시되었으며, 2012년 하반기 이후 원화강세 현상이나타났습니다. 2013년 하반기 이후 원화강세 현상으로 원/달러 환율은 하락추이를 보였으나 2014년 7월 중국발 리스크가 시장의 조명을 받으면서 아시아 통화에 대한 부정적인 영향으로 원화가 약세로 전환되어 원/달러 환율이 2015년 하반기에 1,200원대를 돌파하는 등 상승하는 모습을 보였습니다. 

하지만, 2017년 1월초 1,200원대 수준을 보이던 원/달러 환율은 최근 하락세를 보이면서 2017년 2월 14일 1,151.90원 수준(서울외국환중개 매매기준율 기준)으로 하락하였습니다. 2017년 2분기 들어서는 3월 미국 FOMC 의사록에서의 연준 자산 축소 이슈 언급, 시리아 및 북한 등을 둘러싼 지정학적 리스크 고조 등으로 원/달러 환율이 반등하였으나, 미국 트럼프 대통령의 강달러 경계 발언과 함께 한은의 4월 수정 경제전망에서 올해 경제성장률 전망치가 상향(2.5% → 2.6%)되면서 원/달러 환율은 다시 하락 전환하였습니다. 이후 프랑스 및 한국 대선이 끝남에 따른 정치적 불확실성 해소, 신 정부에 대한 정책 기대감, 코스피 상승에 따른 외국인 투자자금 유입 등으로 원/달러 환율 하락은 지속되는 모습을 보였으나, 2017년 6월 유가 하락에 따른 브라질과 러시아 및 일부 신흥국 금융시장 불안이 원화를 비롯한 신흥국 통화 약세 원인으로 작용하였으며 이와 함께 북한발 지정학적 리스크 등이 더해지며 원/달러 환율이 상승하는 모습을 보였습니다. 특히, 최근 북한의 ICBM 발사와 괌 포위사격 위협 등으로 인한 지정학적 이슈의 대두는 원/달러 환율을 단기간에 상승시키는 요인으로 작용하기도 하였습니다. 

[원/달러 환율 추이]

(단위 : 원/달러)

원달러_투자설명서

자료 : 서울외국환중개

다양한 요인들로 인한 원재료 가격 변동에 따라 당사의 마진 감소로 당사 수익성에 부정적 영향을 미칠 가능성이 상존합니다. 또한, 당사가 속한 시장은 제품 단가에 따른 경쟁력 우위 확보가 중요하므로 원재료비의 상승분을 판매 가격에 반영하는데 어려움이 있습니다. 이에, 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 판단됩니다.

2. 회사위험

[영업수익성 악화에 따른 위험
]

가
.

2016년부터 알루미늄합금 사업부문의 경우 전방산업인 국내 자동차산업의 침체 및 경쟁 심화로 인하여 관련 매출이 감소하였으나, 포스코, 현대제철 등 비자동차산업 거래처에 대한 탈산제 매출 및 신규
일본거래처
에 대한 매출이 발생하면서 보완하고 있고,
자동차부품 사업부문의 경우 GM글로벌의 협력사로 등록되는 등 매출 및 수익성이 다소 개선되고 있습니다.
또한
알루미늄합금 사업부문의 경쟁이 치열해지면서 기존 시장점유율 및 매출 유지 목적으로 신용도가 낮고 영세한 국내 완성차업체의 하위 협력사(3,4차 벤더 등)와 거래를 개시하였으나, 국내완성차 업체의 역성장 및 불황으로 해당 거래처의 부도, 파산 등의 사유가 발생하여 매출채권의 회수가능성이 낮아졌습니다. 이에 따라 당사는 해당 거래처의 매출 비중을 줄이고 현금매출 비중을 늘리면서 신용도가 높고 안정적인 거래처 비중을 점차 확대하고 있습니다.
다만

알루미늄합금 사업부문의 자동차산업향 매출의 비중이 크므로 향후 국내 자동차산업의 침체가
지속될 경우,

수익성과 매출채권 회수가능성이 저하되어
당사의 재무구조 전반에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로
투자 시 유의하
여 주시기 바랍니다.

2014년부터 2016년까지 과거 3개년 간 당사의 연결기준 매출규모는 연평균 3,587억원을 기록하였습니다. 2017년 반기에는 연결기준 매출규모가 1,813억원으로 직전년도 동기인 2016년 반기 연결기준 매출액 1,629억원 대비 11.3% 상승하였으며, 영업이익의 경우에도 2017년 반기 연결기준 29억원의 영업이익이 발생하여 2016년 반기연결기준 영업이익 14억원 대비 103.3% 상승하였습니다. 

2014년도 알루미늄합금 사업부문의 서산공장이 완공 및 가동되면서 생산량 및 판매량이 증가하였고, 하반기 판매단가가 회복되고 신규아이템의 판매가 개시되면서 연결기준 매출액은 3,730억원을 기록하였고 영업이익은 23억원을 기록하였습니다. 그러나 2015년 알루미늄합금 시장의 경쟁이 심화되고 원자재 가격 하락으로 인하여 판매단가가 하락하면서, 자동차부품 부문의 매출 증가에도 불구하고 연결기준 매출액은 전년 대비 2.6% 하락한 3,633억원을 기록하였습니다. 자동차부품 부문은 매출이 증가하였으나 직원 수의 증가에 따른 인건비 상승으로 인하여 2억원의 영업손실을 기록하였고, 알루미늄합금 부문의 경우 원자재 가격의 하락에도 환율이 급등하여 수입원재료 입고가격이 상승하였으나, 공장 가동률의 증가 및 원가절감으로 인하여 연결기준 영업이익은 전년대비 267.6% 증가한 84억원을 기록하였습니다. 2016년 알루미늄합금 부문은 상반기 원자재 가격이 하락하면서 판매단가가 하락하였고, 하반기에 원자재 가격이 소폭 회복되었으나 시장의 경쟁이 심화되면서 판매량이 증가하였음에도 판매단가에 상승분을 반영하지 못하였으며, 자동차부품 부문도 완성차업체의 신차 출시에 대비하여 설비투자를 단행하였으나, 국내 완성차업체의 침체로 인한 고정비 부담이 늘어나 2016년 연결기준 매출액은 3,399억원을 기록하였으며, 영업이익은 적자로 전환되어 17억원의 영업손실을 기록하였습니다. 당기순이익의 경우 과다한 차입금으로 인하여 금융비용이 크게 발생하여 영업이익이 크게 개선된 2015년을 제외하고 2014년과 2016년 각각 34억원과 73억원의 당기순손실을 기록하였습니다.

[주요 재무현황]

(단위 : 억원, 배)

구 분
2017년 반기
2016년 반기
2016년
2015년
2014년

외부감사인의 감사의견
검토(이견없음)
검토(이견없음)
적정
적정
적정

매출액
1,813
1,629
3,399
3,633
3,730

매출총이익
85
70
99
198
122

매출총이익률
4.70%
4.32%
2.92%
5.45%
3.28%

영업이익
29
14
-17
84
23

영업이익률
1.59%
0.87%
-0.51%
2.31%
0.61%

당기순이익
-13
-17
-73
7
-34

당기순이익률
-0.74%
-1.03%
-2.15%
0.21%
-0.92%

이자보상비율
0.77
0.37
N/A
1.15
0.32

자산총계
2,752
2,667
2,764
2,587
2,680

유동자산
1,096
1,197
1,141
1,158
1,381

부채총계
2,386
2,222
2,387
2,134
2,232

유동부채
1,806
1,761
1,914
1,667
1,791

자본총계
366
445
377
453
448

유동비율
60.72%
67.99%
59.60%
69.46%
77.10%

부채비율
652.72%
499.86%
633.34%
470.61%
498.25%

자본금
7
7
7
7
7

영업활동현금흐름
99
146
235
364
-396

투자활동현금흐름
-37
-91
-173
-159
-80

재무활동현금흐름
-61
-62
-66
-188
478

기말현금및현금성자산
20
17
19
23
6

자료: 당사 연결감사보고서 및 연결검토보고서
주) 2015년 이후 외부감사인은 연결감사보고서 및 연결검토보고서에서 과다한 부채로 인한 유동비율과 부채비율을 강조사항으로 기재하고 있으며, 2017년 반기 연결검토보고서에서는 이로 인한 계속기업가정의 불확실성을 기재하였습니다.

2017년 반기 연결기준 영업실적을 살펴보면 알루미늄합금 부문에서 Honda, Toyota 상사 등
일본 업체

와의
신규 거래에 따른 수출 증가 및 포스코, 현대제철 등 비자동차산업 거래처에 대한 탈산제 매출 증가에도 불구하고, 기존 자동차산업 거래처 매출에서 원자재 가격 상승분을 판매단가에 제대로 반영하지 못하여 영업이익이 전년 동기대비 감소하였으나, 자동차부품 부문의 경우 기존 현대자동차 1차 협력사였던 명화공업의 매출이 회복되었고, GM 글로벌의 협력사로 등록되면서 매출과 수익성이 개선되어 2017년 반기 연결기준 영업이익, 영업이익률은 각각 29억원, 1.59%를 시현하였습니다.

[사업부문별 매출 및 영업이익]

(단위: 억원)

사업부문
2017년 반기
2016년 반기
2016년
2015년
2014년

매출액
영업이익
매출액
영업이익
매출액
영업이익
매출액
영업이익
매출액
영업이익

알루미늄합금
1,516
22
1,351
27
2,831
16
3,001
86
3,184
22

자동차부품
297
7
278
-13
569
-33
632
-2
545
1

합계
1,813
29
1,629
14
3,400
-17
3,633
84
3,729
23

자료 : 당사 연결감사보고서 및 연결검토보고서

당사의 통상적인 매출채권 회수기일은 약 60일로,
채무자의 파산, 부도 등 사유로 장래회수가 불투명한 손상된 매출채권에 대해서는 개별평가를 통해 합리적인 대손 예상액을 산정하여 대손충당금을 설정하고 있
으며, 매출채권 중 연체되었으나 손상되지 않은 채권에 대해서는 과거 대손경험률을 근거로 집합평가를 수행하여 대손충당금을 설정하고 있습니다. 2015년부터 당사는 알루미늄합금 부문의 심화된 경쟁 속에서 기존 매출 및 시장점유율을 유지하기 위해 신용도가 낮고 영세한 국내 완성차업체의 3,4차 벤더 등 하위 협력사와 거래를 개시하였습니다. 그러나 2015년부터 시작된 국내 완성차업체의 역성장 및 불황은 영세한 하위 협력사의 수익성 저하 및 유동성 위기를 초래하였으며, 이는 파산, 부도, 폐업, 회생 등으로 이어졌습니다. 해당 거래처에 대한 매출채권 회수가 불투명해지면서 2014년 4.4%였던 당사의 연결기준 대손충당금 설정률은 2015년과 2016년 각각 7.2%, 8.0%로 증가하였으며, 대손충당금도 2014년 3,742백만원에서 2015년과 2016년 각각 5,138백만원, 5,983백만원으로 증가하였습니다. 이에 따라 당사는 현금매출 비중을 늘리면서 신용도가 높고 안정적인 거래처 비중을 점차 확대할 계획을 가지고 있습니다.

[매출채권 및 대손충당금]

(단위: 백만원)

구분
2017년 반기
2016년
2015년
2014년

매출채권
65,025
74,432
71,035
85,408

대손충당금
5,983
5,983
5,138
3,742

대손충당금설정률
9.2%
8.0%
7.2%
4.4%

자료 : 당사 연결감사보고서 및 연결검토보고서

결
론적으로 2016년 크게 부진했던 자동차부품 부문의 경우 2017년 글로벌 매출이 증가함에 따라 수익성이 개선된 것으로 판단됩니다.
단
,
매출비중이 높은 알루미늄합금 부문의 경우
국내 자동차산업 침체 및 시장 경쟁이 심화됨에 따라 영업마진이 악화될
가능성이 있습니다.

원가절감 노력에도 불구하고, 생산 및 판매량 부진에 따른 고정비 부담과 가격경쟁이 심화될 경우,

수익성이 저하될 수 있으며, 업황부진에 따른 거래처의 부실로 매출채권 회수가능성이 악화되어
당
사의 재무구조 전반에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

[국내 완성차업체 침체에 따른 위험]

나. 주요거래처인
현대자동차 및 기아자동차는 직접적으로 당사의 매출에서 큰 비중을 차지할뿐만 아니라, 해당 산업이 당사 주요사업부문의 전방산업임을 고려할 때 가격 결정요인으로 작용하는 등 시장 내에서 큰 영향력을 차지하고 있습니다. 최근 불거진 THAAD 문제, 내수시장 침체, 통상임금 소송 패소 등
현대자동차 및 기아자동차의 부정적 요인에 따라 당사의 판매량 및 매출단가가 영향을 받게 되는 바, 향후
현
대자동차 및 기아자동차의 시황변동에 따라 당사의 매출 및 수익성에 부정적인 영향을 미칠 수 있으니 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

당사의 알루미늄합금 부문의 합금제품은 대부분 자동차부품으로 사용되고 있으며, 현대자동차, 기아자동차 등 국내 완성차 업체 및 그 협력사와 거래하고 있습니다. 자동차부품 부문의 경우도 완성차 업체 및 해당 업체의 협력사에 납품하고 있으므로 당사의 매출은 전방산업인 완성차 업계의 시황과 밀접한 관련이 있습니다.

당사 매출의 약 80% 비중을 차지하는 알루미늄합금 부문의 경우 현대자동차 및 기아자동차와의 매출액 및 매출비중은 2016년 492억원 및 14.47%로 2015년 586억원 및 16.13%에 비하여 소폭 감소하였습니다. 전방산업과의 연관성을 고려할 때, 현대자동차 및 기아자동차향 매출액 및 매출 비중은 크지 않지만 이외 다수의 거래처가 관련 협력사들로 이루어져 있으며, 자동차부품 부문의 경우도 현대자동차에 직납품을 하고 있지 않으나 주요 협력사인 명화공업을 통하여 매출이 발생하고 있습니다. 또한 입찰을 통하여 결정되는 현대자동차 및 기아자동차와의 거래단가는 이외 타 협력사들과의 거래에서 가격결정의 중요한 지표로 작용하므로, 직접적인 매출을 제외하더라도 당사가 속한 산업 내에서 현대자동차 및 기아자동차는 큰 영향력을 가지고 있습니다.

[현대자동차,기아자동차향 매출]
(단위: 억원)

구분
거래처
2017년 반기
2016년 반기
2016년
2015년

삼보산업
현대자동차
22
26
176
190

기아자동차
203
212
316
396

합 계
225
238
492
586

매출비중
12.41%
14.61%
14.47%
16.13%

자료 : 당사제시

최근 현대자동차의 THAAD로 인한 중국 시장 침체, 평판 하락으로 인한 내수시장의 경쟁력 약화, 기아자동차의 통상임금 소송 패소 등은 비용 절감 및 생산량 감소 요인으로 작용할 수 있으며, 이는 결국 당사의 단가하락 압박 및 판매량 감소로 이어져 매출 및 수익성이 악화될 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

[환율변동 위험]

다
.
당사
의
원
재
료
수입
에 따른 환율변동에 영향을 받게 되는 바, 향후
환율변동 상황에 따라 일정수준의 환리스크는 불가피할 것으로 예상되며, 이는 재무상태 및 경영성과 등에도 영향을 미칠 수 있으므로 투자자께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

당사의 원재료 수입은 주로 달러로 결제가 이루어지게 됩니다. 특히 알루미늄 업종의 특성상 수입의존도가 매우 높은편이며, 미국, 중국, 일본, 남미 등에서 주로 원재료를 구매하고 있고, 수입의 결제방식은 대체로 Usance를 사용하고, 일부는 D/P, T/T 등으로 결제함에 따라 환율 변동위험에 노출되어 있습니다. 이에 따라 원화가 달러 대비 약세를 보일 경우 매출원가 측면에서 당사에 부정적인 영향을 줄 수 있습니다. 이에 따라 환리스크의 노출에 따른 영업실적의 가변성이 존재합니다.

당사의 외환위험 관리의 목표는 환율 변동으로 인한 불확실성과 손익 변동을 최소화함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 당사는 금융기관 및 선물회사를 통한 지속적인 외환 Hedging을 실행하고 있고, 외환위험을 최소화에 주력하고 있습니
다. 주로 자재구매의 금액 및 기간에 따라 외화선도거래계약을 사용하여 환위험을 회피하고 있습니다. 

2014년부터 2015년까지 지속적으로 원달러 환율이 증가하면서 각각 994백만원과 1,624백만원의 외환거래손실을 기록하였으나, 이후 환율이 안정화 되면서 2016년에는 16백만원의 외환거래손실을 기록하였고 2017년 반기에는 544백만원의 외환거래이익을 기록하였습니다. 알루미늄 시세가 상승한 2014년 원재료인 알루미늄 선도거래계약을 진행하여 3,393백만원의 파생상품관련이익을 기록하였으나, 이후 환율 변동 헷지목적의 USD 선도거래계약만을 진행하
여
외환거래손익과 파생상품관련손익을 합한 총 손익은 점차 안정화되고 있습니다. 

[외환거래손익 및 파생상품관련손익 추이]

(단위 : 백만원)

계정과목
2017년 반기
2016년 반기
2016년
2015년
2014년

외환
거래손익
외환거래이익
1,157
951
2,208
898
2,117

외환차익
885
533
2,024
694
1,896

외화환산이익
272
418
184
204
221

외환거래손실
(613)
(740)
(2,224)
(2,522)
(3,111)

외환차손
(469)
(608)
(1,161)
(2,215)
(1,859)

외환환산손실
(144)
(132)
(1,063)
(307)
(1,252)

소 계
544
211
(16)
(1,624)
(994)

파생상품
관련손익
파생상품관련이익
554
1,129
2,144
2,412
4,802

파생상품거래이익
405
1,014
1,431
2,215
4,713

파생상품평가이익
149
115
713
197
89

파생상품관련손실
(451)
(1,327)
(2,454)
(2,828)
(1,409)

파생상품거래손실
(423)
(836)
(2,454)
(2,455)
(1,395)

파생상품평가손실
(28)
(491)
-
(373)
(14)

소 계
103
(198)
(310)
(416)
3,393

손익총계
647
13
(326)
(2,040)
2,399

자료 : 당사 연결감사보고서 및 연결검토보고서

2017년말 반기말 연결기준 현재 주요 외화표시 화폐성자산 및 화폐성부채의 환율 10% 변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

[외화 민감도 분석]

(단위: 백만원)

구분
2017년 반기
2016년

10% 상승시
10% 하락시
10% 상승시
10% 하락시

USD
-1,890
1,890
-1,745
1,745

자료 : 당사 연결감사보고서 및 내부자료
주) 상기 민감도 분석은 화폐성 외화자산ㆍ부채를 대상으로 하고 있습니다.

현재 당사는 외화선도거래를 이용하여 영업행위로 인한 환위험 노출액을 감소시키는 방법을 우선적으로 이용하고 있으며, 2017년 반기말 기준 USD 1,250,000의 파생상품계약 잔고를 보유하고 있습니다. 해외 원재료 매입 비중이 여전히 높기 때문에 향후 환율변동 상황에 따라 일정수준의 환리스크는 불가피할 것으로 예상되오니 투자자께서는 이점 유의하시길 바랍니다.

[차입금 변동에 따른 위험]

라. 당사는 2016년도에 발생한 원재료 가격 상승에 따른 매입 비용 증가 및 전방산업의 침체등 영업실적 악화에 따라 악화되었던 재무구조가 2017년 실적개선으로 인하여 개선되고있으나,

2017년을 비롯하여 향후 영업이익률이 다시 악화되거나, 차입금 상환을 위한 자금조달이 용이하지 않아 유동성 위기가 발생할 경우, 당사의 영업에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

2013년 당사는 현재 종속회사인 삼보오토주식회사(구, 하이드로젠파워)를 인수하고,
삼보산업의 서산공장을 건설하면서 약 495억원을 차입금으로 조달하여 차입금 규모가 크게 증가하였습니다. 2014년 서산공장의 잔금 지급과 운영자금 조달 및 종속기업의 생산설비를 매입하면서 연결기준 총차입금은 2,032억원으로 차입금의존도는 75.8% 수준이었습니다. 2015년에는 종속회사의 설비투자로 인한 시설자금 차입이 증가하였으나 해외원재료 매입이 감소함에 따라 신용장 개설 차입금이 줄어들어, 연결기준 총차입금 규모는 1,929억원으로 직전년도인 2014년 대비 약 5.1% 감소하였습니다. 다만, 2016년 종속회사의 지속적인 설비투자로 일부 자금을 차입으로 조달하여 총차입금 규모는 1,951억원으로 소폭 증가하였으나, 2016년 4분기 매출이 급증하면서 매출채권이 증가하였고 더불어 해외 원재료 매입으로 인한 미착재고도 함께 늘어나, 차입금의존도는 70.6%로 약 5.3%p. 감소하였습니다. 2017년 반기말 연결기준으로 총차입금은 1,926억원, 차입금의존도는 70.0%를 기록하면서 2016년 대비 재무구조가 회복되었습니다.

[차입금의존도 추이]
(단위: 백만원)

구분
2017년 반기
2016년 반기
2016년
2015년
2014년

단기차입금
130,448
142,571
143,291
146,840
165,256

유동성장기부채
13,102
9,690
11,899
6,342
60

장기차입금
49,086
39,004
39,889
39,687
37,891

총차입금
192,635
191,264
195,078
192,869
203,207

자산총계
275,170
266,675
276,382
258,718
268,011

차입금의존도
70.01%
71.72%
70.58%
74.55%
75.82%

현금및현금성자산
2,035
1,663
1,937
2,335
612

순차입금
190,600
189,601
193,141
190,534
202,595

순차입금의존도
69.78%
71.54%
70.38%
74.32%
75.76%

자료 : 당사 연결감사보고서 및 연결검토보고서

당사의 2017년 반기 연결기준 차입금 등의 세부내역은 다음과 같습니다.

[단기차입금의 내역]
(단위: 백만원)

차입처
내역
이자율(%)
2017년 반기
2016년

부산은행
구매자금대출 등
3.77~5.22
77,600
85,200

어음할인(상환청구권유)
4.67~4.78
10,574
13,346

기한부L/C
1.36~1.59
1,998
2,147

신한은행
구매자금대출
-
-
1,000

어음할인(상환청구권유)
2.82~3.38
815
970

기한부L/C
3.00~3.50
2,568
4,408

기업은행
무역금융대출 등
3.63~6.61
6,700
6,700

어음할인(상환청구권유)
2.85~6.83
2,314
5,461

기한부L/C
1.85~2.09
3,327
3,018

우리은행
기한부L/C
2.03~2.32
90
679

국민은행
어음할인(상환청구권유)
4.08~9.93
500
-

기한부L/C
1.75~1.98
1,320
2,175

산업은행
일반자금대출
4.53
1,000
1,000

기한부L/C
1.93~2.11
4,112
5,260

KEB하나은행
어음할인(상환청구권유)
2.86~3.65
2,113
1,106

드림저축은행
어음할인(상환청구권유)
8.5
3,165
-

경남은행
구매자금대출 등
1.50~6.59
6,500
6,500

어음할인(상환청구권유)
3.69~5.60
1,930
1,350

기한부L/C
1.41~1.64
1,087
71

한국수출입은행
외화차입금
3.6
2,735
2,900

합 계
130,448
143,291

자료 : 당사 연결감사보고서 및 연결검토보고서

주)
부산은행의 일반대출 차입금 14,000백만원은 금번 유상증자를 통해 상환할 예정이며 부족분은 당사의 자체자금으로 충당할 계획입니다.

[장기차입금의 내역]
(단위: 백만원)

차입처
내역
이자율(%)
2017년 반기
2016년

부산은행
일반시설자금
3.18
306
306

일반시설자금
4.78~4.94
7,183
-

일반자금대출
3.81 ~ 4.37
6,800
-

시설자금대출
3.53 ~ 3.85
8,543
15,720

경남은행
일반시설자금
4.33
4,000
4,000

온렌딩자금
5.18
11,909
13,849

재정자금
1.50~1.75
8,225
8,464

기업은행
시설자금대출
3.92 ~ 4.08
1,552
1,749

산업은행
시설자금대출
4.22 ~ 4.30
11,000
7,700

KB손해보험
보험계약대출
4.00~4.25
300
-

현대해상화재보험
보험계약대출
3.80~4.04
970
-

동부화재
보험계약대출
4.25
1,400
-

소 계
62,188
51,788

차감: 유동성대체
-13,102
-11,899

계
49,086
39,889

자료 : 당사 연결감사보고서 및 연결검토보고서

당사의 2017년 반기 연결기준 단기성차입금(단기차입금, 유동성장기부채)이 1,436억원, 장기차입금이 491억원으로 단기성차입금의 비중이 74.5%를 기록하였습니다.단기차입금의 비중이 높은 편이나 2016년도 연결기준 단기차입금 비중 79.6% 대비 5.1%p. 감소한 것으로 차입금의 질이 다소 개선되는 모습을 보이고 있습니다. 

2014년 과도한 차입금으로 인하여 연결기준 부채비율은 498%를 기록하였습니다. 2015년 알루미늄합금 부문에서 원가절감을 통하여 수익성이 개선되면서 부채비율은 연결기준으로는 471%로 소폭 개선되는 모습을 보였으나, 2016년 하반기 설비투자를 위한 시설자금 차입이 증가한 반면 한국 GM의 판매호조에도 불구하고 현대,기아차의 판매 부진에 따른 자동차부품 부문의 실적이 악화되어 순이익이 적자로 전환되면서 연결기준 부채비율은 633%로 증가하였습니다. 2017년 반기 영업이익은 개선되었으나 과도한 금융비용으로 인하여 당기순이익이 적자가 지속되면서 연결기준 부채비율은 653%로 전기말 대비하여 소폭 악화되었습니다.

2016년 실적악화로 인하여 영업이익이 적자로 전환되었으나 2017년 수출 증대 및 원가절감을 통하여 수익성이 개선되어 2017년 반기말 연결기준으로 이자보상비율이 0.8을 기록하면서, 금융비용 부담 능력은 여전히 부족하나 전년 동기인 2016년 반기말 연결기준 이자보상비율 0.4와 비교하였을 때 점차 개선되고 있습니다.

다만, 2014년과 2016년 연결기준 부채비율이 200% 및 동종업계 평균의 1.5배를 초과하면서 이자보상비율이 1 미만을 기록함에 따라, 외부감사인 지정사유에 해당되어 2015년과 2017년 각각 삼정회계법인과 삼일회계법인이 외부감사인으로 지정되었습니다.

당사의 2017년 반기 및 최근 3개년 재무안정성 비율의 추이는 다음과 같습니다.

[재무안정성 비율]

(단위: 백만원, %)

구분
2017년 반기
2016년 반기
2016년
2015년
2014년

유동비율
61%
68%
60%
69%
77%

유동자산
109,649
119,722
114,107
115,765
138,128

유동부채
180,583
176,099
191,449
166,674
179,145

부채비율
653%
500%
633%
471%
498%

부채총계
238,613
222,218
238,694
213,378
223,212

자본총계
36,557
44,456
37,688
45,341
44,799

이자보상비율(배)
0.8
0.4
N/A
1.1
0.3

영업이익
2,889
1,421
-1,743
8,406
2,287

이자비용
3,768
3,838
6,995
7,328
7,229

자료 : 당사 연결감사보고서 및 연결검토보고서

당사의 차입금 수준은 아래와 같이 영업활동에 제약을 줄 수 있습니다.

당사의 영업활동 제약 내용

* 운전자금, 자본적지출, 전략적 투자 등을 수행하는 데 필요한 추가 자금 확보의 어려움

* 현금의 일정부분을 차입금 상환에 사용함에 따라 자본적 지출, 투자활동에 필요한 가용 자금의 제약

* 시장경쟁 변화에 대응하기 위한 유연성 확보 제약

* 차입금 수준이 당사보다 낮은 경쟁회사와 비교 시 상대적 열위

* 경제 및 산업환경 악화에 대한 대응력 열위

* 만기상환 불이행 가능성 증대

당사는 2016년도에 실적부진과 과도한 차입금으로 인하여 전반적인 재무구조가 악화되었고, 2017년 수익성은 점차 개선되고 있으나 외부감사인은 반기검토보고서상 계속기업가정의 불확실성 의견을 강조사항으로 기재하였습니다. 향후 전방산업의 침체 및 시장경쟁 심화에 따른 저마진영업으로 인해 영업이익률이 악화되거나, 차입금 상환을 위한 자금조달이 용이하지 않아 유동성 위기가 발생할 경우, 당사의 영업에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다. 

[우발채무 관련 위험]

마. 본 증권신고서 제출일 전일인

2017년 9월 27일 현재 당사가 피고로 계류중인 주요 소송은 없으나 최근 선고가 내려진 입찰방해 혐의 내용을 검찰이 공정거래위원회로 통보하여 현재로서는 그 결과가 재무제표에 미치는 영향을 합리적으로 예측할 수 없으며,
지급보증, 금융약정사항 등 다양한 형태의 우발채무가 존재하는 바, 지급보증과 향후 공정거래위원회 결과, 금융약정사항 등 우발상황의 발생 여부에 따라 당사의 재무안정성 및 경영실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있으므로 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

당사는 본
증권신고서 제출일 전일인
2017년 9월 27
일 현재 피고로서 국내 및 해외 에서 계류중인 소송사건
은 없습니다. 

한편 2017년 4월 28일 당사를 포함한 알루미늄 합금 업체 7개사는 현대자동차 납품 관련 입찰방해 혐의로 검찰에 적발되었고, 당사 포함 6개사의 대표이사 등 임직원 13명이 검찰에 기소되었습니다. 이와 관련하여 당사는 법무법인을 선임하여 대응하였으며, 2017년 9월 13일 재판부는 입찰방해 행위(당사 관련매출 2,784억원)를 인정하여 당사의 각자대표이사들에게 각각 징역 6월(집행유예 2년), 벌금 1,000만원을 선고하였습니다. 다만, 해당 행위가 현대자동차의 예정가격 내에서 적정가격을 유지하면서 출혈 경쟁을 방지하고자 불가피한 측면이 있었음은 인정되었습니다. 

이와 관련하여 검찰은 해당 내용을 공정거래위원회에 통보하였습니다. 공정거래위원회는 원칙적으로 입찰 또는 경매에 있어 낙찰자, 경락자, 투찰가격, 낙찰가격 또는 경락가격, 그 밖에 대통령령으로 정하는 사항을 결정하는 행위 등 부당한 공동행위에 대하여 관련 매출액의 100분의 10에 중대성의 정도별로 정하는 부과기준율을 곱하여 과징금을 부과할 수 있습니다. 향후 공정거래위원회의 판단에 따라 과징금이 부과될 가능성이 있으나 2017년 9월 27일 현재 결과 및 그 영향을 예측할 수 없습니다.

당사는 또한 당사의 특수관계자 및 타인에 대해 제공한 보증 내역이 존재합니다.세부사항은 다음과 같습니다.

[보증 내역]

(단위: 백만원)

대상회사
관련기관
설정금액
내용

삼보오토
기업은행
2,400
차입금연대보증

밀양자동차부품소재공단
부산은행
13,212
차입금연대보증

자료 : 당사 반기보고서
주) 당사는 밀양자동차부품소재공단의 차입금 연대보증 관련하여 132,120천원의 금융보증계약부채를 재무제표에 계상하고 있습니다.

당사가 밀양자동차부품소재공단에 관련 연대보증은 밀양자동차부품소재공단이 토지취득 및 조성공사 목적으로 인한 차입금에 관한 것이며, 아직 당사로 소유권이 이전되지 않은 토지와 관련하여 총 차입금 중 당사의 지분율에 해당하는 110억원에 대해서 보증을 제공한 것입니다. 해당 토지 조성이 끝나고 준공승인이 완료되어 소유권이전이 가능하게 되어 당사로 소유권이 이전되면 해당 토지를 당사가 취득하고 차입금을 승계할 예정이나, 일부 토지를 소유권 이전등기 전 매각을 진행하여 관련 차입금을 상환할 예정입니다. 

당사가 담보를 제공한 내역은 다음과 같습니다.

[담보 제공 내역]

(단위: 백만원)

담보권자
내역
담보제공자산
장부가액
담보설정금액

부산은행
차입금 담보
토지(1,3공장,공구상가)
12,742
81,431

건물/구축물(1,3공장,공구상가)
2,150

기계장치(1, 3공장)
1,217

토지(4공장)
5,523

건물/구축물/기계장치(4공장)
771

건설중인자산
21,804

비상장주식
28,003

토지/건물(예산)
1,346

기계장치
7,495

토지/건물(안산)
16,850

산업은행
토지/건물(안산)
13,700

토지/건물(서산)
13,595

당행예금
500

신한은행
토지(2공장)
2,170
3,066

건물/구축물/기계장치(2공장)
343

당행예금
60

경남은행
토지(서산공장)
5,829
37,923

건물/구축물(서산공장)
13,825

기계장치(서산공장)
11,467

당행예금
180

저축성보험(방카슈랑스)
1,288

기업은행
기계장치
1,455
1,955

자료 : 당사 반기보고서
주)상기 비상장주식은 삼보산업이 보유하고 있는 종속회사 삼보오토의 주식입니다.

2017년 반기말 연결기준 차입금과 관련하여 유형자산 중 화재보험에 가입된 자산 등에 대해 34,888,575천원의 부보액이 부산은행 등에 질권이 설정되어 있습니다. 또한당사는 2017년 반기말 현재 부산은행 외 5개 금융기관과 자금대출약정(원화한도: 159,038,800천원, 외화한도: USD 2,400,000, 원화실행액: 151,317,450천원, 외화실행액: USD 2,400,000)을 체결하고 있으며, 부산은행 외 6개 금융기관과 기한부 수입신용장 개설약정(한도: USD 17,719,504, 실행액: USD 12,725,636)을 체결하고 있습니다. 부산은행 외 6개 금융기관과 외상매출채권담보대출 및 어음할인약정(한도: 82,086,521천원, 실행액: 23,664,016천원), 원화지급보증약정(한도: 1,435,092천원, 실행액: 1,173,632천원)을 체결하고 있습니다.

상기와 같이 당사의 우발채무가 향후 현실화될 경우 이는 당사의 재무상태, 경영성과 및 현금흐름에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 이로 인한 불확실성 위험이 존재한다고 볼 수 있습니다. 따라서 투자자께서는 투자고려시 이 점 유의하시기 바랍니다.

[계속기업가정의 불확실성에 관한 위험]

바. 당사는 과도한 부채비율 및 이자비용으로 인한 감사인 지정사유에 해당되어 2015년과 2017년 외부감사인이 각각 삼정회계법인과 삼일회계법인으로 지정되었습니다. 또한 외부감사인이 지정된 2015년부터 과다한 유동비율 및 부채비율이 감사보고서상 강조사항으로 기재되었으며,
2017년 반기연결검토보고서에는 반기순손실 및 과다한 유동부채로 인한 계속기업 가정의 불확실성 의견이 강조사항으로 기재되었습니다. 통상적인 재무제표는 일반적으로 기업이 계속기업이며, 예상가능한 기간 동안 영업을 계속할 것이라는 가정하에 작성됩니다.
계속기업 가정의 불확실하다는 것은 기업이 경영활동을 청산하거나 중요하게 축소할 의도나 필요성을 가질 수 있음을 의미하며, 해당 불확실성이 증대될 경우 감사의견의 변형 및 이로 인한 코스닥시장 상장폐지 사유가 될 수 있으니, 이와 관련하여 투자 시 유의하여 주시기 바랍니다.

과다한 차입금으로 인한
당사의
부채비율은 2017년 반기말 현재 약 653%를
기록하는 등 연평균 약 534% 수준을

유지하고 있어

동종 업종 평균의 1.5 배를 초과하고 있으며, 특히 2014년과 2016년은 실적악화로 인하여 영업을 통해 이자비용 부담 능력을 평가하는 이자보상비율이 1 미만을 기록하였습니다. 이에 따라 금융감독원의 외부감사인 지정 사유(부채비율이 동종업종 평균의 1.5배 초과, 200% 초과이면서 영업이익이 이자비용보다 작은 상장법인)에 해당되어 2015년과 2017년 각각 삼정회계법인과 삼일회계법인이 외부감사인으로 지정되었습니다.

[감사인 지정사유 기준 재무비율(K-IFRS 연결 기준)]

(단위 : 백만원)

구분
2017년 반기
2016년
2015년
2014년

부채총계
238,613
238,694
213,378
223,212

자본총계
36,557
37,688
45,341
44,799

부채비율
652.71%
633.34%
470.61%
498.25%

영업이익
2,889
-1,743
8,406
2,287

이자비용
3,768
6,995
7,328
7,229

이자보상비율
0.77
N/A
1.15
0.32

자료 : 당사 연결감사보고서 및 연결검토보고서

이후 2015년 이후 당사의 외부감사인은 당사의 과도한 차입금으로 인한 유동비율과 부채비율에 대해서 감사의견의 변형 없이 해당 내용을 강조사항으로 기재하였습니다.그러나 2017년 반기검토보고서 및 반기연결검토보고서에서 외부감사인은 검토의견의 변형 없이 반기순손실(별도: 1,283백만원, 연결: 1,342백만원) 과 유동자산에 비하여 과도한 유동부채(별도: 78,350백만원 초과, 연결: 70,934백만원 초과) 를 근거로 강조사항에 계속기업 가정의 중요한 불확실성이 존재함을 기재하였습니다. 

계속기업 가정이란 기업이 계속기업이며 예상가능한 기간 동안 영업을 계속할 것이라는 가정을 의미합니다. 이는 기업이 그 경영활동을 청산하거나 중요하게 축소할 의도나 필요성을 가지고 있지 않음을 의미하며, 자산과 부채를 정상적인 영업활동을 통하여 장부가액을 회수하거나 상환할 수 있다는 가정하에서 재무제표를 작성하는 것을 의미합니다. 기업들은 일반적으로 계속기업 가정에 따라 재무제표를 작성합니다.

계속기업 가정의 중요한 불확실성이 존재한다는 것은 정상적인 사업수행 과정에서는 자산을 회수하고 부채를 상환하지 못할 수 있음을 의미하며, 감사인은 이에 대해서 경영진이 수립한 계획의 효과 등을 평가하게 됩니다. 통상적으로 해당 내용을 주석으로 기재하는 경우 해당 내용을 감사보고서상 강조사항으로 기재하나, 회사가 계속기업으로 존속할 수 없다고 감사인이 판단하는 경우는 부적정의견을 표명하며, 이외 여러가지의 중요한 불확실성이 관련되어 재무제표에 중대한 영향을 미치는 극단적인 경우 감사인은 감사의견 표명을 거절하는 것을 고려합니다.

현재 당사의 경우 감사의견의 변형없이 강조사항에 계속기업 가정의 불확실성에 관한 내용이 기재되고 있으나, 향후 실적 악화가 지속될 경우 감사의견의 변형이 발생할 수 있으며, 해당 의견의 변형은 코스닥 시장 상장폐지 요건에 해당하므로 투자자께서는 투자 시 이 점 유의하시기 바랍니다.

[경영권 안정성에 관한 위험]

사. 보고서 제출일 현재
당사의 최대주주는 대표이사 이태용으로 589,680주(42.12%)의 지분을 보유하고 있으며 특수관계인을 포함시 71.36%의 지분율을 감안하면 안정적인 경영권을 확보하고 있다고 판단됩니다. 금번 유상증자에 따른 최대주주 및 특수관계인 등의 청약 참여는 확정되었으나 그 규모는 증권신고서 제출일 현재 알 수 없으며, 유상증자 결과에 따른 당사 지분율 변동에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 보입니다.

보고서 제출일 현재 당사의 최대주주는 대표이사 이태용으로 589,680주(42.12%)의 지분을 보유하고 있으며 특수관계인을 포함시 71.36%의 지분율을 감안하면 안정적인 경영권을 확보하고 있다고 판단됩니다. 

[최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황]

(기준일:
2017년 09월 27일
)
(단위: 주, %)

성 명
관 계
주식의
종류
소유주식수 및 지분율
비고

주식수
지분율

이태용
최대주주
보통주
589,680
42.12
-

이정용
특수관계인
보통주
218,650
15.62
-

이수용
특수관계인
보통주
76,540
5.47

이진용
특수관계인
보통주
73,360
5.24

정용희
특수관계인
보통주
40,800
2.91

계
보통주
999,030
71.36
-

자료 : 당사 제시

금번 유상증자로 인해 발행될 신주의 수는
1,350,000
주이며 이는 기존 발행주식 대비
96.43
% 수준으로, 당사의 구주주는 유상증자 참여시 1주당
0.9642857142
주의 비율로 신주를 배정받게 됩니다. 당사의 최대주주 및 특수관계인 등의 구주주 청약 참여는 확정되었으나 각 주주의 독자적인 의사결정에 따라 이루어짐에 따라 증권신고서 제출일 현재 청약 규모를 확정할 수 없습니다. 금번 유상증자의 신주배정비율에 따라 최대주주 및 특수관계자가 배정받을 신주의 수는
963,350
주이며 금번 유상증자에 참여 하지 않을 경우 지분율이
36.33
%까지 하락하게 될 수 있으나, 최대주주 및 특수관계인 외에 당사 지분을 5% 이상 보유하고 있는 주주가 없는 만큼 이러한 지분율 하락에 따른 경영권 변동 가능성은 제한적일 것으로 판단됩니다. 다만, 금번 유무상증자의 결과에 따른 당사 지분율 변동에 대한 지속적인 모니터링이 필요할 것으로 보입니다.

3. 기타위험

가. 금번 유상증자 청약에 참여하여 신주를 배정받을 경우,
신주의 추가상장일까지 환금성에 제약이 있으며, 청약 후 추가상장일 사이에 주가가 하락할 경우 원금에 대한 손해가 발생할 가능성이 있습니다.

당사는 코스닥시장 상장법인으로서 이번 유상증자로 발행되는 신주는 코스닥시장에 상장되어 거래될 예정이므로 유동성과 관계된 심각한 환금성 위험은 존재하지 않습니다. 그러나 유상증자 청약에 참여하여 신주를 배정받을 경우, 신주가 상장되어 매매가 가능할 때까지 납입주금에 대한 유동성의 제약이 있습니다.

본 증자의 자세한 일정은 본 신고서의 "제1부 모집 또는 매출에 관한 사항 - I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항" 중 '1. 공모의 개요'를 참고하시기 바랍니다.

또한 코스닥시장에 추가 상장될 때까지 유상증자로 발행되는 신주의 발행가액 수준의 주가가 유지되지 않을 수 있으며, 당사의 내적인 환경변화 또는 시장전체의 환경 변화 등에 의한 급격한 주가하락이 발생할 경우, 투자원금에 대한 손실이 발생할 수 있습니다. 

나.
당사
의 금번 유상증자로 인하여 기발행주식 총수
1,400,000주의
96.43%
에 해당하는 1,350,000
주가 추가로 발행되며, 무상증자로 1,375,000주가 추가 발행될 예정입니다
.
유상증자 및 무상증자를 완료한 이후 당사의 최종 주식수는 4,125,000주로서 기존 1,400,000주 대비 194.6% 증가될 예정입니다. 유
상증자는 주주배정후 실권주 일반공모 방식으로 진행되며,
증자방식 및 청약 절차에 대하여 정확히 이해하시고 투자에 임하시기 바라며,

금번 유상증자 및 무상증자로 인하여 증가되는 주식의 물량 출회 및 주가희석화에 따른 주가 하락의 가능성
이 있습니다. 또한 청약이 미달될 경우 공동대표주관회사가 실권주를 인수하며, 당사는 인수 금액에 해당하는 추가수수료를 지급하게 됩니다. 이를 고려시
공동대표주관회사의 실권주 매입단가는 일반청약자들 보다 12% 낮은 것과 같으며 공동대표주관회사가 인수한 실권주 매각 가능성으로 인해 당사의 주가에 부정적인 영향을 미칠 가능성
이 있습니다.

당사의 금번 유상증자로 인하여 기발행주식 총수

1,400,000주의 96.43%에 해당하는 1,350,000주가 추가로 상장될 예정이며, 이로 인하여 일시적인 물량출회에 따른 주가하락의 가능성이 있습니다. 

[당사 주가 및 유상증자에 따른 발행주식수 및 가격]

모집예정 주식 종류
기명식보통주
비 고

모집예정주식수
1,350,000주
-

현재 발행주식총수

1,400,000주

-

예정 발행가액
10,250원
증자비율 및 할인율 고려

최근 종가
16,950원
2017.09.27 종가 (이사회결의일 전일 종가)

또한, 유상증자 납입일 다음날을 무상증자 신주배정기준일로 하여 금번 유상증자에 참여하는 주주들까지를 포함한 50%의 무상증자를 진행할 예정이며, 무상증자로 인해 추가로 발행될 예정주식수는 1,375,000주입니다. 유,무상증자를 완료한 이후 당사의 최종 주식수는 4,125,000주로 기존 1,400,000주 대비 약 194.6%가 증가할 예정이며, 이로 인하여 일시적인 물량출회에 따른 주가하락의 가능성이 있습니다.

금번 유상증자에 따른 모집가액은 '(舊)유가증권의 발행 및 공시등에 대한 규정' 제57조를 준용하여 산출됩니다. 그러나 주식시장의 특성상 향후 주가에 대한 변동성이 있는 관계로 증자에 따른 모집가격 산정시 결정된 1주당 모집가액보다 향후 추가 상장 후 거래 시점의 주가가 낮아져 투자자에게 금전적 손실을 끼칠 가능성이 있습니다. 

최대주주 등의 구주주 청약 참여 여부는 각 주주의 독자적인 의사결정에 따라 이루어짐에 따라 증권신고서 제출일 현재 청약참여 여부 및 그 규모를 판단할 수 없습니다. 당사는 본 유상증자의 원활한 신주인수권증서 매매를 위하여 5거래일간 신주인수권증서를 상장하여 신주인수권증서를 통한 구주주 청약률을 제고할 계획입니다. 하지만 신주인수권증서의 원활한 매매 및 청약참여를 위한 노력에도 불구하고 신주인수권증서를통한 청약이 부진하여 대규모 실권이 발생할 경우, 투자심리에 악영향을 끼쳐 일반공모 청약에 부정적 영향을 끼칠 수도 있으며 향후 주가하락 가능성도 배제할 수 없습니다. 

또한 금번 증자로 인해 추가 발행되는 주식은 보호예수되지 않으므로, 일시적인 물량출회에 따른 주가하락의 가능성이 있습니다. 금번 유상증자에 따른 주권의 상장일은 2017년 12월 28일로 예정되어 있습니다. 금번 유상증자 예정 발행주식이 향후 코스닥증권시장에 추가 상장될 경우 유통주식수의 증가로 인하여 주가희석화 위험이 발생할 수 있습니다. 

금번 유상증자의 수수료 구조는 인수수수료와 추가수수료로 구분됩니다. 인수수수료는 정액으로 2억원을 지급하게 되며, 추가수수료는 실권이 발생할 시 추가적으로 지급하는 개념으로 청약이 100% 완료될 경우 지급의무가 발생하지 않게 됩니다. 본 유상증자는 주주배정후 실권주 일반공모 방식으로 진행됨에 따라 일반공모를 거쳐 배정 후에도 미청약된 잔여주식에 대해서는 공동대표주관회사가 자기계산으로 잔액인수하게 되며 당사는 공동대표주관회사가 실제 인수한 인수금액의 12.0%에 해당하는 금액을 추가수수료로 지급하게 됩니다. 대량 실권이 발생하여 공동대표주관회사에게 추가수수료를 지급하는 행위 자체가 당사 주가에 어떠한 영향을 미칠 것인지는 예상하기 어렵습니다. 다만, 공동대표주관회사가 실권주 인수 후 빠른 시일내에 인수한 실권주를 장내에서 매각하게 된다면 단기적으로 당사 주가에 악영향을 줄 것으로 예상되며, 공동대표주관회사가 실권주를 일정 기간 보유하더라도 동 인수물량이 잠재매각물량으로 존재하여 주가 상승에는 부담으로 작용할 가능성이 높습니다. 또한 공동대표주관회사는 상기한 바와 같이 추가수수료를 지급받게 되는 바, 실권주 매입단가가 청약자들보다 12.0% 낮은 것과 같은 결과가 초래되어 이 또한 당사 주가에 부정적인 영향을 미칠 가능성도 있는 것으로 판단됩니다. 투자자께서는 이점 각별히 유의하시어 투자에 임하시기 바랍니다.

다.
최근 상장기업에 대한 관리감독기준이 강화되는 추세이며, 향후 당사가 상장기업 관리감독기준을 위반할 경우 주권매매정지, 관리종목지정, 상장폐지실질심사, 상장폐지 등의 조치가 취해질 수 있습니다.

최근 금융감독기관 등의 관리감독기준이 엄격해지고 있는 상황으로 관련 규정을 위반할 경우 주권매매정지, 관리종목지정, 상장폐지실질심사, 상장폐지 등의 조치가 취해질 수 있습니다. 

향후 감독기관으로부터 당사가 현재 파악하지 못한 제재가 부과될 경우 주가하락 및유동성(환금성)제약 등으로 인해 투자금에 막대한 손실이 발생할 수 있으니 투자자들께서는 관련 규정을 충분히 검토하신 후 투자에 임해주시기 바랍니다. 

특히 "코스닥시장 상장규정 제28조(관리종목), 코스닥시장 상장규정 제38조(상장의 폐지) 및 코스닥시장 상장규정 제38조의2(실질심사위원회의 심사 등"에 유의하시기 바랍니다. 자세한 금융관련 법규는 "국가법령정보센터(http://law.go.kr)", "금융감독원 금융법규서비스(http://fss.or.kr)", "KRX법규서비스(http://law.krx.co.kr)" 등을 참고하시기 바랍니다.

라.
본 증권신고서는 공시심사 과정에서 일부 내용이 정정될 수 있으며, 투자판단과 밀접하게 연관된 주요내용이 변경될 시에는 본 신고서상의 일정에 차질을 가져올 수 있습니다. 또한, 관계기관과의 업무진행 과정에서 일정이 변경될 수도 있으므로 투자자께서는 투자 시 이러한 점을 감안하시기 바랍니다.

「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」제120조 3항에 의거하여 본 증권신고서의 효력의 발생은 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나, 정부가 이 증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니므로 본 증권에 대한 투자는 전적으로 투자자에게 귀속됩니다.

금융감독원 전자공시 홈페이지(http://dart.fss.or.kr)에는 당사의 사업보고서(분기 및 반기보고서 포함) 및 감사보고서 등 기타 정기공시사항과 수시공시사항 등이 전자공시되어 있사오니 투자의사를 결정하시는 데 참조하시기 바랍니다.

본 증권신고서는 공시심사과정에서 일부 내용이 정정될 수 있으며, 투자판단과 밀접하게 연관된 주요내용이 변경될 경우에는 본 신고서상의 일정에 차질을 가져올 수 있습니다. 또한, 관계기관과의 업무진행과정에서 일정이 변경될 수도 있으므로 투자자께서는 투자시 이러한 점을 감안하시기 바랍니다.

마.
본 건 유상증자를 통해 취득한 당사의 주식가치가 하락할 수 있습니다. 또한 상기 투자위험요소에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 투자자의 독자적인 판단에 의해야 함을 유의하시기 바랍니다.

(1) 금번 유상증자 실시로 당사의 주식가치가 향후 하락할 수 있으므로 투자자 여러분께서는 이점 유의하시기 바랍니다.

(2) 이 증권신고서의 효력발생은 정부가 증권신고서의 기재사항이 진실 또는 정확하다는 것을 인정하거나 이 유가증권의 가치를 보증 또는 승인한 것이 아니며, 기재사항은 청약일 이전에 변경될 수 있습니다.

(3) 본건 공모주식을 청약하고자 하는 투자자들은 투자결정을 하기 전에 본 증권신고서의 다른 기재 부분뿐만 아니라 상기 투자위험요소를 주의 깊게 검토한 후 이를 고려하여 최종적인 투자판단을 해야 합니다. 다만, 당사가 현재 알고 있지 못하거나 중요하지 않다고 판단하여 상기 투자위험요소에 기재하지 않은 사항이라 하더라도 당사의 운영에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있다는 가능성을 배제할 수는 없으므로, 투자자는 상기 투자위험요소에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 자신의 독자적인 판단에 의해야 합니다.

(4) 만일 상기 투자위험요소가 실제로 발생하는 경우 당사의 사업, 재무상태, 기타 운영결과에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있으며, 이에 따라 투자자가 금번 공모 과정에서 취득하게 되는 당사 주식의 시장가격이 하락하여 투자금액의 일부 또는 전부를 잃게 될 수도 있습니다.

(5) 본건 공모를 위한 분석 중에는 예측정보가 포함되어 있습니다. 그러나 예측정보에 대한 실제 결과는 여러 가지 요소들의 영향에 따라 애초에 예측했던 것과 다를 수 있다는 점에 유의해야 합니다. 

※ 상기 제반 사항을 고려하시어 투자자 제위의 현명한 판단을 바랍니다.

Ⅳ. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견)

본 장은 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제119조 및 제125조, 금융감독원의 '금융투자회사의 기업실사 모범규준'에 따라 본건 공모 지분증권 인수인이 당해 공모 지분증권에 대한 의견을 기재하고 있는 부분입니다. 따라서 본 장의 작성 주체는 공동대표주관회사인 한국투자증권(주)와 (주)BNK투자증권입니다. 발행회사인 삼보산업(주)은 "동사"로 기재하였습니다. 본 장에 기재된 분석의견 중에는 예측정보가 포함되어 있습니다. 그러나 예측정보에 대한 실제 결과는 여러가지 요소들의 영향에 따라 예측했던 것과 다를 수 있다는 점을 유의하시기 바랍니다.

1. 분석기관

구 분
회 사 명
고 유 번 호

공동대표주관회사
한국투자증권(주)
00160144

공동대표주관회사
(주)BNK투자증권
00251400

2. 분석의 개요

공동대표주관회사인 한국투자증권(주)와 (주)BNK투자증권은『자본시장과금융투자업에관한법률』제71조 및 동법시행령 제68조에 의거 공정한 거래질서 확립과투자자 보호를 위해 다수인을 상대로 한 모집ㆍ매출 등에 관여하는 인수회사로서, 발행인이 제출하는 증권신고서 등에 허위의 기재나 중요한 사항의 누락을 방지하는데 필요한 적절한 주의를 기울였습니다.

공동대표주관회사는 인수 또는 모집ㆍ매출의 주선업무를 수행함에 있어 적절한 주의 의무를 다하기 위해 금융감독원이 제정한 『금융투자회사의 기업실사(Due Diligence) 모범규준』(이하 '모범규준'이라 한다)의 내용을 내부 규정에 반영하여 2012년 2월 1일부터 제출되는 지분증권, 채무증권 증권신고서를 대상(자산유동화증권 등 제외)으로 기업실사를 의무적으로 수행하도록 규정하고 있습니다.

다만, '모범규준' 제3조 제②항에 따라 발행회사의 재무 및 영업현황, 사업 환경, 투자위험, 인수 형태, 신용평가등급 등을 감안하여 강화하거나, 완화할 수 있으며, 동조 제⑤항에 따르면 금융투자회사의 이사회나 리스크관리위원회의 의사결정을 거쳐 '모범규준'의 내용(실사수준)을 생략하거나 강화 또는 완화 적용할 수 있도록 허용하였는 바, 주관회사는 지분증권의 인수 또는 모집·매출의 주선업무를 수행함에 있어서 지분증권의 특성 및 발행회사의 일정요건 충족여부 등에 따라 기업실사 수준을 완화하여 적용할 수 있도록 규정하고 있습니다.

본 지분증권은 대표주관회사인 한국투자증권(주)와 (주)BNK투자증권의 내부 규정상 기업실사 기준을 적용하여 기업실사 업무를 수행하였습니다.

<금융투자회사의 기업실사 모범규준>

제3조(적용범위 등) 
① 이 규준은 법 제119조 제3항의 규정에 의한 증권신고서 및 법 제122조의 규정에 의한 정정신고서를 제출하는 경우에 적용하며, 영업의 실체가 있는 발행회사가 제출하는 지분증권, 채무증권 증권신고서를 대상으로 하고 자산유동화증권 등은 적용대상에서 제외된다. 
② 이 규준은 주간회사가 업무수행 중 참고해야 할 기본적인 지침으로 발행회사의 재무 및 영업 현황, 사업 환경, 투자위험, 인수 형태 등을 감안하여 강화하거나 완화하는 등 탄력적으로 운용할 수 있다. 
③ 기업공개의 경우 기업공개 실사절차의 특성을 감안하여 이 규준의 내용중 한국거래소의 상장심사지침 등에서 의무사항으로 규정하고 있는 내용과 중복되는 부분에 대해서는 이를 생략하거나 완화할 수 있다. 
④ 채무증권의 경우 i)보증유무, 상환조건(만기, 옵션유무), 특약 등 해당 사채의 특성, ii)법 제119조제2항에서 규정하고 있는 일괄신고서에 의한 발행인지 여부, iii)발행회사가 시행령 제121조제6항의 요건을 충족하고 있는지 여부, iv)해당 사채권에 대한 신용평가등급(외부 및 내부) 등을 감안하여 합리적인 기준에 따라 이 규준을 완화할 수 있다.
⑤ 제2항 내지 제4항에 따라 이 규준을 생략하거나 강화 또는 완화하는 경우에는 이사회나 리스크관리위원회(이하 '리스크관리위원회 등')의 의사결정을 거쳐야 한다.

3. 기업실사 일정 및 주요 내용

일시
장소
참여자
기업실사내용 및 확인자료

발행사
평가회사

2017년 08월 21일
삼보산업
(창원)
삼보산업
- 정욱현
- 박민석
한국투자증권
- 황성천
- 윤병호
- 박종욱
- 오재혁

BNK투자증권
- 안재성
- 하준욱
- 김민우
가) 초도방문
나) 주요 사항 및 일정 체크
다) 현장실사를 통한 Due-Diligence Checklist 세부사항 점검
- 현지실사 참여자 : 공동대표주관회사, 발행회사
 * 사업부문 담당자 인터뷰를 통한 사업부별 영업/손익 현황 등 파악
 * 사업위험, 회사위험 및 기타위험 관련 위험요소 체크
 * 자금의 사용목적 및 향후 사업추진계획 검토
 * 재무회계 담당자와 인터뷰
라) 추가 실사자료 요청
마) 기업실사 세부사항 질의/응답
바) 상법 및 기타 관련 규정, 정관 검토

2017년 08월 16일 ~
2017년 09월 04일
한국투자증권
BNK투자증권
(여의도)
가) 최근 공시 및 언론 확인 등을 통한 발행회사 및 해당 산업 조사
나) 유상증자 상세 일정 등 업무 협의
다) 유상증자 리스크검토
- 발행시장 상황, 자금조달규모 적정성, 공모가액 희망 할인율

2017년 09월 05일
삼보산업
(창원)
가) 실사 요청자료 목록 및 Check List 확인
나) 현장실사를 통한 Due-Diligence Checklist 세부사항 점검
- 현지실사 참여자 : 대표주관회사
* 사업부문 담당자 인터뷰를 통한 사업부별 영업/손익 현황 등 파악
* 사업위험, 회사위험 및 기타위험 관련 위험요소 체크
* 자금의 사용목적 및 향후 사업추진계획 검토
* 재무 담당자와 인터뷰
다) 영업망 검토 및 향후 사업 계획 질의 응답
라) 증자 전후의 최대주주 관련 변경사항 점검

2017년 09월 06일
~
2017년 09월 26일
한국투자증권
BNK투자증권
(여의도)
가) 실사 내용 및 증권신고서 기재사항 확인
나) 추가 확인 사항 확인
다) 이사회의사록 검토
라) 증권신고서 검토 및 질의

2017년 09월 27일
한국투자증권
BNK투자증권
(여의도)
가) 실사보고서 작성
나) 인수계약서 체결
다) 증권신고서 기재사항 검토
라) 증권신고서 첨부서류 등 검토

4. 기업실사 참여자

[대표주관회사]

소속기관
부서
성명
직책
실사업무분장
주요경력

한국투자증권(주)
인수영업2부
황성천
팀장
기업실사 총괄
기업금융업무 등 17년

한국투자증권(주)
인수영업2부
윤병호
과장
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 6년

한국투자증권(주)
인수영업2부
박종욱
대리
기업실사 및 서류작성
회계감사업무 4년
기업금융업무 1년

한국투자증권(주)
인수영업2부
오재혁
주임
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 3년

(주)BNK투자증권
기업금융팀
안재성
이사
기업실사 총괄
기업금융업무 12년

(주)BNK투자증권
기업금융팀
하준욱
부장
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 9년

(주)BNK투자증권
기업금융팀
김민우
대리
기업실사 및 서류작성
기업금융업무 5년

[발행회사]

소속기관
부서
성명
직책
실사업무분장
주요경력

삼보산업(주)
기획회계팀
정욱현
부장
기업실사 총괄
회계, 자금업무 총괄

삼보산업(주)
기획회계팀
박민석
계장
기업실사 및 자료제공
회계, 자금업무 실무

5. 기업실사 세부항목 및 점검 결과
- 동 증권신고서에 첨부되어 있는 기업실사 보고서를 참조해 주시기 바랍니다.

6. 종합 의견

가. 공동대표주관회사인 한국투자증권(주)와 (주)BNK투자증권은 삼보산업(주)이 2017년 09월 28일 이사회를 통해 결의한 기명식 보통주식 1,350,000주에 대한 주주배정후 실권주 일반공모 증자를 잔액인수 함에 있어 다음과 같이 평가합니다.

긍정적요인
◆ 동사는 알루미늄 합금 제조 및 자동차부품 제조 사업을 영위하고 있으며, 직접 납품 외에 자동차 부품사를 통한 간접 납품을 포함하여 완성차업체향 매출 비중이 약 80% 수준에 달하고 있어 완성차 업체의 생산실적에 따라 동사의 실적이 영향을 받는 구조입니다. 최근 글로벌 경기 둔화, 완성차 업계의 경쟁심화 및 정치적 이슈 등으로 인해 자동차 산업의 업황이 부진한 모습을 보이고 있으며 이에 따라 동사의 실적 또한 저하된 모습입니다. 이러한 자동차산업에 대한 높은 의존도에서 벗어나고자 동사는 포스코, 동국제강 등에 탈산제를 납품하고 있으며 현재 약 10% 내외의 매출 비중을 보이고 있으나 이를 점차 확대할 계획이며, 전자제품 제조회사와 공동으로 신소재 개발에 나서는 등 비자동차 산업향 매출 비중을 늘려가고 있습니다.

◆ 동사는 삼보오토(주) 인수 및 공장 증설 등으로 인해 차입금 규모가 크게 증가하여 재무안정성에 부담으로 작용하고 있으나 신고서 제출일 현재 대규모 투자계획은 일단락됨에 따라 향후 자금소요가 크지 않을 것으로 판단됩니다. 또한 금융기관과의 관계를 통한 차입금의 롤오버와 영업현금으로 차입금에 대한 대응이 가능할 것으로 보여지며 금번 유상증자를 통해 재무구조의 개선이 일부 가능할 것으로 보여집니다. 

◆ 동사의 신고서 제출일 현재 최대주주는 이태용 대표이사로 589,680주(42.12%)의 지분을 보유하고 있으며, 특수관계인을 포함시 999,030주(71.36%)의 지분을 보유하고 있습니다. 금번 유상증자의 증자비율은 96.43%로 최대주주 및 특수관계인의 청약 참여규모에 따라 지분율이 하락할 가능성이 있으나 참여규모는 미정이나 최대주주의 청약 참여는 확정적이며 최대주주 및 특수관계인 외에 동사 지분을 5% 이상 보유하고 있는 주주가 없어 지분율 하락에 따른 경영권 변동 가능성은 제한적일 것으로 판단됩니다.

부정적요인

◆ 동사의 전방산업인 자동차산업은 경기변동에 따른 영향을 많이 받습니다.
최근 세계 경제는
트럼프 미국 대선 후보 당선으로 인한 정치 불안, 브렉시트(영국의 유럽연합 탈퇴), 선진국 경제 장기 침체, 기업 부채 상승에 의한 신흥 시장 불안
등으로 인해 경제 성장 침체가 장기화되고 있습니다. 글로벌 경기 침체 장기화로 인한
세계 경제 성장의 둔화는 동사가 영위하는 사업의 수익성에 영향을 미칠 수 있습니다.

◆ 또한 국내 완성차업체는 2017년 1~7월 해외 현지생산 감소 등으로 인해 전년 동기 대비 자동차 생산이 -0.9% 감소하였으며, 2017년 내수 판매는 6월30일까지 이어질 노후 경유차 세제지원에도 불구하고 '16년 대비 2.8% 감소한 175만 대로 예상됩니다. 또한 파업으로 인한 생산차질 및 THAAD 이슈로 인한 중국시장에서의 부진 등 부정적인 영업환경이 이어지고 있어 동사의 실적에도 부정적인 영향을 미칠 것으로 예상됩니다

◆
알루미늄 합금 제조에 필요한 원재료는 국내업체의 공급부족으로 인해 수입에 의존하는 비율이 높아 원재료의 안정적인 조달측면에서
환율 및 비철가격에 대한 변동성이 동사의 수익성에 영향을 미치고 있습니다.

또한 원재료 가격의 상승을 제품 판매가격에 반영하는 것이 쉽지 않아 원재료 가격 추이 및 환율 변동에 대한 지속적인 모니터링이 필요합니다.

◆ 동사는 2017년 상반기 연결기준 총차입금은 1,926억원으로 부채비율 653%, 차입금의존도 70% 및 유동비율 61%을 나타내고 있습니다. 또한 단기성차입금이 총차입금에서 차지하는 비중이 74.5%로 동사의 유동성에 부담으로 작용하고 있으며 이러한 재무안정성 저하로 인해 지정감사인인 삼일회계법인은 2017년 반기검토보고서상 계속기업가정의 불확실성 의견을 강조사항으로 기재한 바 있습니다.

자금조달의
필요성
▶ 본 유상증자를 통해 기존 높은 금융비용의 차입금 상환을 위해 사용될 예정입니다. 이는 차입금 감소 및 금융비용 절감에 따라 재무 안정성 제고를 통해 향후 동사의 재무안정성 및 수익성을 개선하려는데 목적이 있습니다.

▶ 금번 유상증자를 통해 조달한 자금의 세부사용 내역은 "Ⅴ. 자금의 사용목적"을 참고하시기 바랍니다.

나. 공동대표주관회사인 한국투자증권(주)와 (주)BNK투자증권은 삼보산업(주)이 제출한 자료와 당사가 객관적으로 정확하고 신뢰할 수 있다고 믿어지는 자료를 중심으로 용역을 수행하였으며, 객관적인 입장에서 공정을 기하기 위하여 최선의 노력을 다 하였습니다.

다. 공동대표주관회사는 상기 실사를 통해 제공받는 자료들로부터 도출된 결과나 오류, 누락 등에 대하여 책임지지 않으며, 인간적 또는 기계적, 기타 그 외의 다른 요인에 의한 오류발생 가능성으로 인해 본 평가 내용에 대해 명시적으로 혹은 묵시적으로도 증명이나 서명 또는 보증 및 단언을 할 수 없습니다.

라. 삼보산업(주)의 금번 유상증자는 국내외 거시경제 변수의 변화로 투자수익에 대한 확실성이 저하될 수 있습니다. 투자자 여러분께서는 상기 검토결과는 물론 동 증권신고서 및 투자설명서에 기재된 회사 전반에 걸친 현황 및 재무상의 위험과 산업 및 영업상의 위험요인 등을 감안하시어 투자에 유의하시기 바랍니다. 또한, 당사가 현재 알고 있지 못하거나 중요하지 않다고 판단하여 동 증권신고서 및 투자설명서에 기재하지 않은 사항이라 하더라도 회사의 운영에 중대한 부정적 영향을 미칠 수 있다는 가능성을 배제할 수는 없으므로, 투자자께서는 동 증권신고서 및 투자설명서에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 독자적이고도 세밀한 판단에 의해 투자결정을 하시기 바랍니다.

2017. 09. 28

공동대표주관회사
한국투자증권 주식회사

대표이사 유 상 호

공동대표주관회사
주식회사 BNK투자증권

대표이사 안 효 준

Ⅴ. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

(단위 : 원)

구 분
금 액

모집 또는 매출총액(1)
13,837,500,000

발행제비용(2)
255,100,750

순수입금[(1)-(2)]
13,582,399,250

주1) 상기 금액은 예정모집가액을 기준으로 산정한 금액으로 모집가액 확정시 변경될 수 있습니다.
주2) 상기 모집총액은 우선적으로 아래 자금의 사용 목적에 따라 사용하며, 발행제비용은 당사 자체 자금으로 충당할 계획입니다.

나. 발행제비용의 내역

(단위 : 원)

구 분
금 액
계산근거

발행분담금
2,490,750
모집총액의 0.018% (10원 미만 절사)

대표주관수수료
40,000,000
정액

인수수수료
200,000,000
정액

상장수수료
3,670,000
250만원+100억원 초과금액의 10억원당 9만원
(코스닥상장규정 시행세칙 별표4)

등록면허세
2,700,000
증자 자본금의 0.4% (지방세법 제28조)

지방교육세
540,000
등록면허세의 20% (지방세법 제151조)

기타비용
5,700,000
투자설명서, 통지서 인쇄 및 발송비 등

합 계
255,100,750
-

주1) 상기 금액은 예정모집가액을 기준으로 산정한 금액으로 모집가액 확정시 변경될 수 있습니다.
주2) 발행제비용은 공모금액 및 상장신청일 직전일 한국거래소에서 거래되는 당사의 보통주식 종가, 유관기관 정책 등에 따라 변동될 수 있습니다.
주3) 기타비용은 예상금액으로 변동될 수 있습니다.

2. 자금의 사용목적

(단위 : 원)

시설자금
운영자금
차환자금
기타자금
계

-
13,837,500,000
-
-
13,837,500,000

주1) 발행제비용은 당사의 자체자금으로 사용할 예정입니다.
주2) 상기 자금사용 목적의 구체적인 내용은 아래에 기재된 내용을 참조해 주시기 바랍니다.

[자금조달의 개요]

당
사의 금번 유상증자 모집예정총액 13,837,500,000원은 재무구조 개선 및 이자비용 절감을 위한 운영자금(차입금 상환)으로 사용될 예정이며 세부 사용내역은 아래와 같습니다.

당사는 금번 유상증자로 조달하는 자금을 아래의 용도로만 사용할 계획이나,

용도별 자금의 규모와 지출시기는 동사가 직면한 사업환경 변화 및 예상치 못한 자금 수요 등에 따라 변동될 가능성이 있으므로 투자 판단에 참고하시기 바랍니다.

구 분

차입처

연이자율(%)

만기

잔액

상환예정금액

단기차입금

일반대출
부산은행
4.75%
2018.01.06
20,000,000,000
14,000,000,000

소계

20,000,000,000
14,000,000,000

장기차입금

일반대출
부산은행
4.78~4.94
2018.03.31
389,190,000
389,190,000

온렌딩자금
경남은행
4.43
2018.03.15
744,300,000
744,300,000

재정자금
경남은행
1.50~1.75
2018.03.15
525,000,000
525,000,000

소계

1,658,490,000
1,658,490,000

합 계

15,658,490,000

주1) 상기 금액은 예정모집가액을 기준으로 산정한 금액으로 모집가액 확정시 변경될 수
있습니다.
주2) 만일 금번 유상증자의 공모금액이 당초 계획한 금액에 미달할 경우 만기도래 일자에 따라 자금을 집행하고 부족분은 당사의 자체자금으로 충당할 계획입니다.
주3) 당사는 금번 자금 조달 후 실제 자금 사용시점까지 동 자금을 주요 안전지향적 금융상품으로 운용할 계획입니다.

Ⅵ. 그 밖에 투자자보호를 위해 필요한 사항

본 건의 경우 시장조성 또는 안정조작에 관한 사항은 해당사항 없습니다.

제2부 발행인에 관한 사항

Ⅰ. 회사의 개요

1. 회사의 개요

1. 연결대상 종속회사 개황(연결재무제표를 작성하는 주권상장법인이 사업보고서, 분기ㆍ반기보고서를 제출하는 경우에 한함)

(단위 : 천원)

상호
설립일
주소
주요사업
최근사업연도말
자산총액
지배관계 근거
주요종속
회사 여부

삼보오토
주식회사
2002.11.5
경기도 안산시
단원구
자동차 부품 제조 및 
판매업
99,066,945
의결권의 과반수 소유
(회계기준서 1027호 13)
해당

1-1. 연결대상회사의 변동내용

구 분
자회사
사 유

신규
연결
-
-

-
-

연결
제외
-
-

-
-

가. 회사의 법적/상업적 명칭
당사의 명칭은 삼보산업주식회사라고 표기합니다. 영문으로는 
SAMBO Industrial Co., Ltd.라고 표기하며 약식으로는 삼보산업(주)라고 
표기합니다.

나. 설립일자
당사는 알루미늄 합금괴 제조 및 판매업을 영위할 목적으로 1974년 02월 08일에 설립되었으며, 1993년 11월 30일자로 코스닥시장에 상장되어 매매가 개시 되었습니다.
다. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소
주소: 경상남도 창원시 진해구 남의로21번길 36(남양동)

라. 중소기업 해당 여부
해당사항 없음.

마. 주요사업의 내용
삼보산업주식회사(이하 "지배회사")와 삼보오토주식회사(이하 "종속회사")(이하 지배회사와 종속회사를 "연결회사" 또는 "연결실체" 또는 "회사")는 알루미늄합금괴 및 자동차부품의 제조 및 판매를 영위하고 있습니다. 지배회사가 영위하는 알루미늄합금부문과 종속회사가 영위하는 자동차부품의 사업의 내용은 다음과 같습니다.

[지배회사의 내용]
(삼보산업주식회사)
지배회사는 사용된 알루미늄을 수거 후 재용해를 통해 알루미늄 합금 형태의 제품으로 생산하고 있습니다. 알루미늄 합금산업은 대표적인 재활용 산업이며, 재용해를 통해 생산된 당사의 합금제품은 대부분 자동차부품 소재용으로 사용되고 있으며, 그 외 전자 및 철강업계 등으로 생산 제품을 공급하고 있습니다.

[종속회사의 내용]
(삼보오토주식회사)
종속회사 삼보오토주식회사는 다이캐스팅 공법을 통하여 자동차부품(엔진 케이스류, 변속기 부품, 조향장치 등)을 생산 및 판매하고 있습니다. 다이캐스팅은 치수가 정확하므로 다듬질할 필요가 거의 없는 장점 외에 기계적 성질이 우수하며, 대량생산이 가능하다는 특징이 있습니다. 이용되는 금속은 아연, 알루미늄, 주석, 구리, 마그네슘 등의 합금이며, 다이캐스트 주조기를 사용하여 공기압, 수압, 유압 등에 의해 주입하여 냉각 응고시킵니다. 제품으로는 자동차부품이 많으며, 전기기기, 광학기기, 차량, 방직기, 건축, 계측기의 부품 등이 있습니다. 

바. 계열회사에 관한 사항
연결실체는 2017년 06월 30일 현재 2개의 계열회사를 가지고 있습니다.

회사명
주업종
상장여부
지분율
비고

한성산업주식회사
산업용 가스 
제조 및 판매
비상장
48.22%
-

아이리중공업(주)
-
-
35.76%
지분법 중단(폐업)

사. 신용평가에 관한 사항
당사는 2017년 04월 신용평가기관 (주)이크레더블로부터 신용평가를 받았습니다.
평가일 : 2017년 04월 14일
평가기준일 : 2016년 12월 31일
평가기관 : 주식회사 이크레더블
신용등급 : CCC+

2. 회사의 연혁

[지배회사의 연혁]
공시대상기간(최근 5사업연도) 중 회사의 주된 변동내용은 아래와 같습니다.

2005. 12. 27
제4공장 증설

2006. 03. 28
ISO/TS 16949 획득(IATF)

2006. 05. 10
주식 액면분할(5,000원 → 500원)

2007. 07. 13
한성산업주식회사 계열회사 편입

2013. 01. 10
삼보오토주식회사(구,하이드로젠파워) 인수

2014. 03. 26
서산공장 증설

가. 본점소재지
당사의 소재지는 "경남 창원시 진해구 남양동 360-2 마천주물공단" 단지내에 본사 및 제조공장이 있습니다.
2010년 07월 창원시 행정구역 통합으로 주소가 경남 진해시 남양동 360-2에서 현재는 경남 창원시 진해구 남의로21번길 36(남양동)으로 변경되었습니다.

나. 경영진의 중요한 변동

일자
변 동 내 용

2015. 07. 02
이태용 단일대표에서 박성남, 이태용 각자대표로 변경

다. 최대주주의 중요한 변동
2006년 05월 10일자로 주식 액면분할에 따른 지분율 변동사항은 없으나 주식수의 증가로 기존 62,163주에서 621,630주로 변경되었습니다.

2010년 04월 01일부터 2010년 04월 06일까지 최대주주의 주식 일부 매각으로 인한 주식수(589,680주) 및 지분율(42.12%)이 변동되었습니다.

라. 상호의 변경
해당사항 없음.

마. 회사가 화의, 회사정리절차 그 밖에 이에 준하는 절차를 밟은 적이 있거나 현재 진행중인 경우 그 내용과 결과
해당사항 없음.

바. 회사가 합병등을 한 경우 그 내용
해당사항 없음

사. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화
해당사항 없음.

아. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용
당사는 2013. 1. 10일부로 삼보오토주식회사(구, (주)하이드로젠파워)를 인수하여 종속회사로 편입하여였습니다.(지분율 : 69.17%)

[종속회사의 연혁]
(삼보오토주식회사)
공시대상기간(최근 5사업년도) 중 회사의 주된 변동내용은 아래와 같습니다.

2002. 11. 05
기업(인적)분할로 그로웰메탈(주) 설립

2002. 12. 13
코스닥 재등록

2004. 02. 13
ISO 14000인증 취득

2007. 07. 03
이지로보틱스(주) 흡수합병

2008. 10. 15
에너지환경연구소(주) 흡수합병

2009. 03. 31
(주)하이드로젠파워 상호 변경

2010. 10. 26
수원지방법원에 회생절차 개시신청

2010. 11. 02
재산보전처분 및 포괄적 금지명령 결정

2010. 11. 03
보전관리인 선임

2010. 11. 19
회생절차 개시 결정

2012. 04. 25
회생인가 결정

2012. 04. 26
최대주주 삼보산업(주)로 변경

2013. 03. 06
삼보오토주식회사 상호 변경

2013. 12. 04
회생종결

가. 본점 소재지
종속회사 삼보오토주식회사의 본점 소재지는 "경기도 안산시 단원구 성곡동 644-2 반월공단" 단지내에 본사 및 제조공장이 있습니다.

나. 경영진의 중요한 변동(대표이사를 포함한 1/3이상 변동)

일 자
변 동 내 용

2010. 11. 19
이수월 공동관리인 선임

2011. 2. 15
이건국 공동관리인 선임

2012. 5. 08
김무호 대표이사에서 이수월 대표이사로 변경

2013. 2. 28
최찬규 공동관리인 선임

2013. 5. 9
최찬규, 이건국 공동대표이사로 변경

2013. 11. 25
최찬규 대표이사로 변경

2015. 7. 3
각자대표이사 최찬규, 이태용으로 변경

다. 최대주주의 중요한 변동

(단위 : 주)

최대주주명
최대주주 변동일/지분변동일
소유주식수
지분율
비 고

삼보산업(주)
2012년 04월 26일
774,416
11.91
출자전환

삼보산업(주)
2013년 01월 10일
56,780,356
69.17
유상증자

라. 상호의 변경

변경일자
변경전 상호
변경후 상호
변경사유

2005년 01월 05일
그로웰메탈(주)
이노메탈(주)
경영권 변동

2007년 05월 30일
이노메탈(주)
이노메탈이지로봇(주)
합병으로 인한 변경

2009년 03월 31일
이노메탈이지로봇(주)
(주)하이드로젠파워
합병으로 인한 변경

2013년 03월 06일
(주)하이드로젠파워
삼보오토(주)
-

마. 회사가 화의, 회사정리절차 그 밖에 이에 준하는 절차를 밟은 적이 있거나 현재 진행중인 경우 그 내용과 결과
- 회사는 2010년 10월 26일 부도발생으로 (주)디엠에스에서 2010년 11월 2일 어음금액 34억원을 지급제시하였습니다.
- 회사는 2010년 10월 26일 회생절차개시신청을 하여 2012년 04월 25일 회생인가 개시결정이 났습니다.
- 회사는 2012년 10월 23일 삼보산업(주)과 M&A를 위한 투자계약을 체결

- 회사는 2013년 1월 10일 M&A대금이 유상증자 방식으로 납입 되었습니다.
- 회사는 2013년 1월 25일과 31일 회생(담보)채무가 조기변제를 통해 각각 상환되었습니다.
- 회사는 2013년 12월 04일 기업회생절차가 종결되었습니다.

바. 회사가 합병등을 한 경우 그 내용
해당사항 없음

사. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화
- 삼보오토주식회사는 현재 알루미늄 다이캐스팅 공법으로 자동차 부품 제조업을 영위하고 있습니다.

아. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용
2013년 1월 10일 삼보산업주식회사에 피인수 되었습니다.

3. 자본금 변동사항

증자(감자)현황

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 원, 주)

주식발행
(감소)일자
발행(감소)
형태
발행(감소)한 주식의 내용

주식의 종류
수량
주당
액면가액
주당발행
(감소)가액
비고

1987년 08월 31일
유상증자(일반공모)
보통주
303,090
500
500
-

1990년 12월 12일
유상증자(일반공모)
보통주
696,910
500
500
-

1990년 12월 31일
유상증자(일반공모)
보통주
400,000
500
500
-

4. 주식의 총수 등

주식의 총수 현황

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
비고

보통주
우선주
합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수
140,000,000
-
14,000,000
-

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수
1,400,000
-
1,400,000
-

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수
-
-
-
-

1. 감자
-
-
-
-

2. 이익소각
-
-
-
-

3. 상환주식의 상환
-
-
-
-

4. 기타
-
-
-
-

Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)
1,400,000
-
1,400,000
-

Ⅴ. 자기주식수
-
-
-
-

Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)
1,400,000
-
1,400,000
-

- 2017년 06월 30일 본 보고서 작성기준일 현재 정관상 발행할 주식의 총수는
140,000,000주이며, 현재까지 발행한 주식의 총수는 보통주 1,400,000주입니다.
당사는 보통주 이외에 발행한 주식은 없으며,현재 유통주식수는 1,400,000주입니다.

5. 의결권 현황

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 주)

구 분
주식의 종류
주식수
비고

발행주식총수(A)
보통주
1,400,000
-

우선주
-
-

의결권없는 주식수(B)
보통주
-
-

우선주
-
-

정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)
보통주
-
-

우선주
-
-

기타 법률에 의하여
의결권 행사가 제한된 주식수(D)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권이 부활된 주식수(E)
보통주
-
-

우선주
-
-

의결권을 행사할 수 있는 주식수
(F = A - B - C - D + E)
보통주
1,400,000
-

우선주
-
-

6. 배당에 관한 사항

주요배당지표

구 분
주식의 종류
당기
전기
전전기

제43기 2분기
제42기
제41기

주당액면가액(원)
500
500
500

(연결)당기순이익(백만원)
-1,304
-6,024
422

(별도)당기순이익(백만원)
-1,283
-4,224
1,271

(연결)주당순이익(원)
-931
-4,303
301

현금배당금총액(백만원)
-
-
-

주식배당금총액(백만원)
-
-
-

(연결)현금배당성향(%)
-
-
-

현금배당수익률(%)
우선주
-
-
-

보통주
-
-
-

주식배당수익률(%)
우선주
-
-
-

보통주
-
-
-

주당 현금배당금(원)
우선주
-
-
-

보통주
-
-
-

주당 주식배당(주)
우선주
-
-
-

보통주
-
-
-

- 상기 재무제표는 한국채택국제회계기준으로 작성되었습니다.
□ 주당순이익 계산 산정방법
주당순이익=지배기업소유주지분 귀속 당기순이익/가중평균유통보통주식수

Ⅱ. 사업의 내용

1. 사업의 개요

[지배회사의 내용]

(1)산업의 특성
알루미늄 합금 산업은 대표적인 재활용 산업의 하나로서, 사용된 알루미늄을 수거 후재용해를 통해 알루미늄 합금 형태의 제품으로 생산되고 있습니다. 알루미늄 합금은 크게 다이캐스팅용과 주물용으로 나누어지며, 당사의 합금제품은 대부분 자동차부품용으로 사용되고 있으며, 그 외 전자 및 철강업계 등으로 판매 되고 있습니다. 그러나알루미늄 합금 산업은 알루미늄 합금 수요가 소폭이나마 증가하고 있음에도 불구하고, 공급과잉으로 인한 무한경쟁 체제에 놓여있으며, 이로 인해 기업들은 원가경쟁력 확보 등 국내시장 및 해외시장에서 경쟁력 확보에 많은 노력을 기울이고 있습니다.

(2)산업의 성장성
알루미늄 합금 산업은 자동차 산업과 함께 동반성장해 왔습니다. 자동차부품 산업은 완성차업계의 영업상황에 직접적인 영향을 받는 업종입니다. 자동차 산업은 성숙단계에 들어서 지속적인 성장보다는 경기변동, 정부의 지원 정책에 따라 변동이 될 것이라 예상됩니다. 그러나 자동차의 연비절감을 위한 경량화로 알루미늄 부품의 대체사용이 크게 증가 될 것으로 예상됨에 따라 동 산업의 경우 판매량 및 생산량이 지속적으로 증가할 것으로 전망되고 있습니다.

(3)경기변동의 특성

자동차산업은 경기에 직접적인 영향을 받는 대표적인 산업입니다. 그 외 환율 및 유가변동에도 큰 영향을 받고 있습니다.
그러나 국내 완성차 업계의 지속적인 신차 출시와 해외시장 개척, 차량보유의 증가에 따른 부품수요 확대로 알루미늄 수요는 안정되게 유지될 것으로 예상하고 있습니다.

(4) 국내외 시장여건(시장의 안정성, 경쟁상황, 시장점유율 추이)
2017년 세계 자동차 수요는 미국 및 유럽의 성장 둔화와 중국의 소형차 취득세 인하 종료, 인도시장 성장, 러시아 경기 회복세 등으로 전년대비 1.5% 증가한 9,613만대로 전망 됩니다. 현대기아자동차의 2017년 글로벌 판매 목표를 825만대로 예상하였습니다. 이는 지난해 목표였던 813만대보다 1.47% 증가한 수치입니다. 이에 따른 완성차 업체들의 플랫폼 통합 확대에 따른 소품종 대량생산 체제 구축으로 인하여 국내 자동차 부품산업의 생산성 제고 효과가 예상되어 알루미늄합금의 사용량이 증가할것으로 예상됩니다. 다만 알루미늄합금의 동종업체간 경쟁심화로 전년과 비슷한 수준 또는 소폭증가할 것으로 예상됩니다.

(5) 경쟁요소
알루미늄 합금 제조에 필요한 원재료는 국내업체의 공급부족으로 인해 수입에 의존하는 비율이 높으므로 원재료의 안정적인 조달측면에서 환율 및 비철가격에 대한 변동성은 항상 알루미늄 합금 산업 전체의 위협요소로 존재하고 있습니다.
또한, 알루미늄 합금의 특성상 제품의 성능이나 품질에서는 업체간 경쟁에서 차별적우위를 점하기 어려우며 제품 단가에 따른 경쟁적 우위가 확보되므로 원가절감을 통한 가격 경쟁력 확보가 중요한 경쟁요소로 작용하게 됩니다. 

(6) 회사의 현황
가. 영업개황
영업환경은 중국을 비롯한 아시아 경제권의 성장률 둔화, 영국의 유로존 탈퇴, 미국금리 인상에 대한 불확실성, 미국 보호무역에 대한 불안감, 중국의 사드보복으로 인한 중국의 자동차 판매감소등 국내 전반의 산업의성장 위축 및 소비심리 위축 등 경기침체가 지속되고 있습니다. 특히, 원자재가격 및 환율의 불확실 성으로 성장성이 정체되고 판매가격 하락 등 어려운 경영 여건이 지속되고 있습니다. 
 2017년에도 생산량 향상 및 원가절감으로 가격경쟁력을 갖추고 해외 고객사 확보, 국내 고객사 다변화등 매출 포트폴리오 재검토, 불확실한 환율변동에 대한 적극정 대응으로 시장점유율 증가와 수익성 확보에 노력할 것 입니다.

나. 공시대상 사업부문의 구분

사업부문
표준사업분류코드
사업내용

제조업
C24212
알루미늄 제련, 정련 및 합금 제조업

다. 시장점유율 등

알루미늄 제련, 정련 및 합금 제조업은 중소 제조업체들의 난립으로 국내시장 전체 생산량 및 판매량 등에 대한 집계가 되지 않아 정확한 시장점유율은 산정하기 어렵습니다. 다만, 주요 경쟁업체의 매출액 기준으로 추정하여 볼 때 당사의 시장지위는 최상위 지위를 유지하고 있습니다.

라. 시장의 특성
알루미늄 합금은 지구 온난화를 해소하고자 하는 세계 정세의 흐름에 따른 자동차의 고성능화, 경량화를 위한 대체 소재로서 시장 규모가 더욱 확대되고 있을 뿐만 아니라 전자산업, 정밀기계산업 등 타산업에서도 수요가 더욱 확대됨에 따라 알루미늄 합금 시장의 규모는 계속 확대될 것으로 예상 됩니다. 다만, 시장규모 확대에 따른 공급업체 증가 및 경기침체의 영향으로 공급우위의 시장이 지속되고 있습니다.

마. 시장의 경쟁요소 및 회사의 경쟁력
알루미늄 합금업은 품질이나 성능보다는 판매 가격에 의한 경쟁력 우위가 결정되므로 안정적인 원재료 조달 능력 및 생산원가 절감 능력이 업체간 경쟁에서 중요한 경쟁요소로 작용합니다. 
따라서, 당사는 성과경영시스템을 기초로 원가절감 성과목표 달성 세부 전략 및 실행계획을 수립하고 실행하므로서 원가 경쟁력 우위를 확보하고, 매일 환율 및 LME 변동에 대한 전략 회의를 통해 환율 및 비철가격 변동성에 대한 위기 대응 전략을 수립하고 있습니다.

바. 사업부문별 요약 재무현황

(단위 : 백만원, %)

사업부문
구분
제43기 2분기
제42기
제41기

금액
비중
금액
비중
금액
비중

알루미늄
합금
총매출액
162,889
89.9%
302,753
89.1%
330,366
90.9%

내부매출액
11,354
6.35
19,737
5.8%
30,293
8.3%

순매출액
151,535
83.6%
283,016
83.3%
300,073
82.6%

영업이익
2,131
73.8%
1,605
192.1%
8,605
102.4%

총자산
207,326
61.9%
200,877
72.7%
200,784
77.6%

자동차부품
총매출액
29,725
16.4%
56,930
16.7%
63,192
17.4%

내부매출액
-
-
-
-
-
-

순매출액
29,725
16.4%
56,930
16.7%
63,192
17.4%

영업이익
737
25.5%
△3,349
△192.1%
△169
△2.0%

총자산
104,744
38.1%
99,067
35.8%
83,781
32.4%

[△는 부(-)의 수임]
- 상기 재무정보는 한국채택국제회계기준에 의해 작성되었습니다.

사. 신규사업 등의 내용 및 전망
- 해당사항 없음.

아. 조직도

삼보산업조직도_투자설명서

[종속회사의 내용]

(1) 산업의 특성

자동차 산업은 철강, 화학, 비철금속, 전기전자, 고무, 유리, 플라스틱 등의 산업과 자동차 판매와 운행에 이르기까지 금융과 보험 등 서비스 산업 전반에 까지도 밀접한 관계를 맺고 있으며, 2~3만여개의 각종 부품으로 구성되어 있는 가장 대표적인 종합기계 산업입니다. 
국내 자동차산업은 60년대에는 KD조립단계, 70년대에는 생산기반구축 시작, 80년대에 이르러 본격적인 자동차 대중화 시대에 돌입하였고, 양산체제 및 수출기반 확립 등의 노력들로 2000년대 이후 국제 경쟁 규모의 생산능력 확충 등 기술선진화 및 국제경쟁력을 확보해 나가고 있습니다. 

(2) 산업의 성장성

2017년에는 2016년과 동일하게 자동차시장이 점차 회복되는 시장추세를 보일것으로 보이며, GM의 자동차시장 안정화에 따라 내수와 수출의 성장이 예상되고 있습니다.
① 내수
2017년에는 일정수준의 경기회복이 기대되어 자동차시장이 점차적으로 정상적인 회복을 이루어 나갈 것으로 예측되며, 하이브리드카와 디젤 승용차를 포함한 다양한 신차가 출시되는등 잠재적 수요 자극요인으로 인해 '16년 수준보다 조금 확대된 시장이 형성될 것으로 전망하고 있습니다. 
② 수출
수출은 원화절상, 고유가 등에도 불구하고 국산차의 품질 및 브랜드 이미지 상승, 수출전략 차종 투입, 미국, 서유럽등 주요시장 점유율 상승등 긍정적인 요인으로 꾸준한 성장을 기록하고 있으며 2017년에는 세계적인 완성차 시장의 회복으로 인하여 소폭 상승할 것으로 예상됩니다.

(3) 경기변동의 특성

자동차 부품산업은 자동차 산업과 밀접한 관계가 있으며 자동차 산업은 소비자의 구매형태와 소득수준과 밀접한 관계가 있으며, 경기호황시에는 소득수준의 상승으로 수요증가와 고급화 경향을 띠는 반면, 경기침체로 소득수준이 낮아지면 구매력 감소와 경차구입 등 경제성을 위주로한 구매변화를 보이고 있습니다. 
또한 경기변동에따라 완성차업계의 생산 증감에 밀접한 영향을 받고 있습니다. 
따라서 완성차 업계의 하이브리드카 및 디젤 승용차 생산 개시 같은 다양한 신차 출시 등의 마케팅과 국제 유가, 특소세 인하조치 환원 등의 정부 정책 등에도 민감한 영향을 받을 수 있습니다. 

(4) 전망

2017년에는 2016년과 비교해 국내경기의 안정 및 국내 자동자회사의 해외 마케팅 활동 강화, 기업 브랜드 상승등을 통하여 해외시장의 확대를 도모하고 있으나 전반적인 생산 및 판매활동은 전년과 비슷한 수준으로 전망됩니다.
이에 따라 당사가 영위하는 알루미늄 다이캐스팅 자동차부품 분야도 자동차의 경량화, 고성능화의 추세에따라 기존중력주조, 단조,프라스틱의 대체재료로 부각되고 있어 환경친화적인 알루미늄 소재의 다이캐스팅 부품 사업은 2016년과 비슷한 수준으로 전망됩니다.

나. 회사의 현황

(1) 영업개황

회사는 자동차부품중 다이캐스팅 분야에서 오랜 기술력을 바탕으로 전체 매출액의 약 98%를 완성차회사에 납품하는 자동차부품회사로서 2016년 및 2017년에도 주요거래처와의 지속적인 협력을 통하여 추가적인 물품공급계약을 체결한 상황이며, 장기적인 물량공급 확보를 통하여 안정적인 매출을 지속하리라 예상됩니다.

(2) 공시대상 사업부문의 구분

사업부문
표준사업분류코드
사업내용

제조업
C3039
다이캐스팅을 이용한 자동차부품사업

(3) 시장점유율 등

동업종에 대한 국내 경쟁 분석 자료(시장 점유율 등)는 현재 유추할 만한 자료가 없고

현재 국내의 자동차산업은 국가 기반사업이며, 커다란 기업군을 형성하는 영향력 있는 사업입니다. 그러나 그 기업군내의 자동차 부품 제조업체들은 외국의 선진업체에 비해 경쟁력이 떨어지는 것이 사실입니다. 그 경쟁력을 키우기 위해서는 정부와 업체간의 긴밀한 협조를 통하여 성능 및 품질면에서 상호 연구개발이 이루어져야 할 것입니다.
당사는 현재 세계적인 환경규제 추세로 각광을 받고 있는 알루미늄 다이캐스팅 분야에서 그동안 축적된 경험치와 기술력을 가지고 있으므로 앞으로의 전망은 밝은편이라 예상됩니다.

(4) 시장의 특성

알루미늄 다이캐스팅 분야는 자동차의 경량화, 고성능화의 추세에 따라 대체재로 부각되고 있으며 최근의 심각한 환경문제를 해소하고자 하는 세계 정세의 흐름과 저탄소 녹색성장의 국내 정책 시행에 따라 다른 소재보다 사용기한이 길고 탄소배출이 적으며 재활용이 용이한 환경친화적인 알루미늄 소재의 다이캐스팅은 더욱 각광받을 것으로 예상됩니다. 

(5) 신규사업 등의 내용 및 전망

▷해당사항없음

(6) 조직도

삼보오토조직도_투자설명서

2. 주요제품에 관한 사항

(1) 주요 제품 등의 현황
[지배회사의 내용]
가. 주요 제품 매출 현황

(단위 : 백만원,%)

사업부문
매출유형
품 목
구체적용도
주요상표등
매출액
비율(%)

알루미늄합금괴
제품매출
알루미늄 합금괴 외
자동차부품외
-
157,109
96.5%

- 지배회사의 매출액(제품매출)에는 지배회사의 종속회사에 대한 내부거래분

11,354백만원이 포함되어 있으며, 상기 금액은 연결재무제표 작성시 내부거래 제거로 매출액에서 제외 되었습니다.

나. 제품 가격변동추이

(단위 : 원 )

품 목
제43기 2분기
제42기
제41기

알미늄합금괴
내수
2,104
2,098
2,398

수출
2,173
2,204
2,655

▣ 산출근거

- 매출액 ÷판매량에 의한 단순평균 가격

▣ 주요 가격 변동원인

- 주문생산에 의하여 각 제품마다 공정의 차이에 따라 가격이 결정

[종속회사의 내용]

가. 주요 제품 등의 현황

(단위 : 백만원)

사업부문
매출유형
품 목
구체적용도
주요상표 등
매출액
비율(%)

자동차부품사업
제품
엔진부품
실린더 커버 외
-
5,656
19.03

제품
변속기부품
트랜스미션 외
-
21,703
73.01

제품
조향장치부품
PINION 하우징 외
-
253
0.85

제품
기타
엘리베이터부품 외
-
2,113
7.11

합계
-
29,725
100.00

나. 주요 제품 등의 가격변동추이

(단위:원)

품 목
제 16 기 2분기
제 15 기
제 14 기

자동차부품
내 수
10,648
9,169
9,483

수 출
19,240
16,184
16,974

▣ 산출기준

- 자동차부품은 제품별 매출액 집계 및 품목별 중량을 합산하여 단순 평균한 수

치임.

▣ 주요 가격변동원인

- 제품구성차이에 기인한 변동
- 자동차완성차회사의 가격 변동에 따른 변동
- INGOT가격 변동으로 인한 변동

(2) 주요 원재료 등에 관한 사항

[지배회사의 내용]
가. 주요 원재료 현황

(단위 : 백만원,%)

사업부문
매입유형
품 목
구체적용도
매입액
비율(%)
비 고

알루미늄합금괴 제조
외상매입
현금매입
외상매입
현금매입
Virgin
Al-Scrap
M-Silicon
기 타
제품생산
7,074
87,909
10,582
36,902
4.97%
61.70%
7.43%
25.90%
-

나. 주요 원재료 등의 가격변동추이

(단위 : 원 )

품 목
제43기 2분기
제42기
제41기

Virgin
2,326
1,922
2,160

Al-Scrap
1,604
1,508
1,709

Metal-Silicon
1,857
1,837
2,242

(1) 산출기준

원재료 평균 가격 = 원재료 매입금액/매입수량

(2) 주요 가격변동원인

런던금속거래소(LME) 가격변동 및 환율, 알루미늄 고철의 수급 현황, 국내시장
 가격변동에 따른 단가 변동

[종속회사의 내용]

가. 주요 원재료 등의 현황

(단위 : 백만원, %)

사업부문
매입유형
품 목
구체적용도
매입액
비율
비 고

자동차부품사업
원재료
알루미늄
원재료
11,540
73.73
-

원재료
금형원재료 외
-
4,112
26.27
-

나. 주요 원재료 등의 가격변동추이

(1) 산출기준

- 당사 원재료(INGOT) 매입금액/매입중량 
* 2017년 원재료 매입현황 근거(2017년 6월 기준)

품목
제 16 기 2분기
제 15 기
제 14 기

ADC12S
2,390
2,274
2,547

ADC14S
2,683
2,587
2,855

(2) 주요 가격 변동원인

- 당사는 매출원가중 원재료(INGOT)가 차지하는 비중이 약 60%수준으로 매출원가에 큰 영향을 미치며, 국제원자재 가격 및 국내 INGOT 수급상황에 따라 가격변동이 발생함.

3. 생산 및 설비에 관한 사항

[지배회사의 내용]

(1) 생산능력 및 생산능력의 산출근거

가. 생산능력

(단위 : 톤)

사업부문
품 목
사업소
제 43 기 2분기
제 42 기
제 41 기

알루미늄
알루미늄합금괴
97,980톤
196,900톤
183,540톤

합 계
97,980톤
196,900톤
183,540톤

- 상기 생산능력은 현재 가동을 하지 않고 있는 2공장과 4공장을 제외한 1공장과 3공장, 서산공장의 생산능력임.

나. 생산능력의 산출근거

▣ 산출방법 등

① 산출기준

알루미늄합금괴 : 일일 평균 가동시간 24시간

② 산출방법

생산능력 = 일일생산량 * 조업가능일수

(2) 생산실적 및 가동률

가. 생산실적

(단위 : 톤/년)

사업부문
품 목
사업소
제 43 기 2분기
제 42 기
제 41 기

알루미늄
알루미늄합금괴
77,901톤
150,315톤
145,930톤

합 계
77,901톤
150,315톤
145,930톤

나. 당해 사업연도의 가동률

(단위 : 시간, %)

사업소(사업부문)
당기가동가능시간
당기실제가동시간
평균가동률

알루미늄합금
6,816
6,251
91.7%

합 계
6,816
6,251
91.7%

-상기 가동가능시간(실제가동가능시간)은 현재 가동을 하지 않고 있는 본사 2공장과 4공장을 제외한 1공장과 3공장, 서산공장의 가동가능시간(실제가동가능시간)입니다.

(3) 생산설비의 현황 등

가. 생산설비의 현황

[자산항목 :
(단위 : 백만원 )

사업소
소유형태
소재지
구분
기초장부가액
당기증감
당기
상각
손상
차손
기말장부가액
비 고

증가
감소

알루
미늄
자가
경남
창원시
진해구
남양동
360-2
토지
건물
구축물
기계장치
차량운반구
공구와기구
집기비품
26,264
17,269
163
13,645
813
99
67
-
-
-
756
-
4
-
-
-
-
8
-
-
-
-
261
11
1,709
223
12
17
-
-
-
-
-
-
-
26,264
17,008
152
12,684
590
91
50
-

소 계
58,320
760
8
2,233
-
56,839
-

합 계
58,320
760
8
2,233
-
56,839
-

나. 설비의 신설ㆍ매입 계획 등
- 해당사항 없음

(가) 진행중인 투자
▷ 해당사항없음

(나) 향후 투자계획

▷ 해당사항없음

[종속회사의 내용]

(1) 생산능력 및 생산능력의 산출근거

가. 생산능력

(단위 : 1,000KG)

사업부문
품 목
사업소
제 16 기 2분기
제 15 기
제 14 기

자동차부품
사업부문
자동차부품
반월공장
4,286
8,573
8,064

자동차부품
예산공장
1,568
3,137
3,137

소 계
5,854
11,710
11,201

나. 생산능력의 산출근거

▣ 산출방법 등

① 산출기준 : 주공정인 주조기의 기계시간당 산출량을 기준으로 산정
② 산출방법

보유 설비의 개별 시간당 생산량을 통하여 생산능력 산출

▣ 평균가동시간

평균 가동시간
자동차부품

1일 가동시간
19

가동일수
240

총기계대수
21

가동시간
5,170

(2) 생산실적 및 가동률

가. 생산실적

(단위 : 1,000KG)

사업부문
품 목
사업소
제 16 기 2분기
제 15 기
제 14 기

자동차부품
사업부문
자동차부품
반월공장
3,299
6,280
7,147

자동차부품
예산공장
1,307
2,883
2,893

소 계
4,606
9,163
10,040

(2) 당해 사업연도의 가동률

(단위 : 1,000kg)

사업소(사업부문)
당기 생산가능중량
당기 실제생산중량
평균가동률

반월(자동차부품)
4,286
3,299
76.97%

예산(자동차부품)
1,568
1,307
83.35%

(3) 생산설비의 현황 등

(가) 생산설비의 현황

[자산항목 : 유형자산]
(단위 : 백만원)

사업소
소유형태
소재지
구분
기초
장부가액
당기증감
당기상각
당기
장부가액
비고

증가
감소

반월
공장
토 지
안산
14,804㎡
16,284
-
-
-
16,284
-

건 물
"
-
630
-
-
64
566
-

구축물
"
-
647
-
-
44
603
-

기계장치
"
-
11,471
335
4
1,265
10,537
-

기타유형자산
"
-
12,192
6,706
809
1,318
16,771
-

예산
공장
토 지
충남
14,074㎡
1,267
-
-
-
1,267
-

건 물
"
-
141
-
-
62
79
-

구축물
"
-
905
38
-
42
900
-

기계장치
"
-
7,377
-
-
560
6,817
-

기타유형자산
"
-
918
6
-
155
769
-

서산
공장

토 지
충남
16,529㎡
5,900
-
-
-
5,900
-

건 물
"
-
8,329
-
-
140
8,188
-

구축물
"
-
38
-
-
1
36
-

기타유형자산
"
-
16
-
-
2
16
-

합 계
66,115
7,085
813
3,653
68,733
-

(2) 설비의 신설ㆍ매입 계획 등

(가) 진행중인 투자

▷해당사항없음

(나) 향후 투자계획

▷해당사항없음

4. 매출에 관한 사항
[지배회사의 내용]

(1) 매출실적

(단위 : 백만원)

사업
부문
매출
유형
품 목
제43기 2분기
제42기
제41기

알루미
늄합금
판매
알미늄
합금괴
수 출
33,136
49,185
47,156

내 수
123,973
248,910
275,109

합 계
157,109
298,095
322,265

상품
수 출
-
-
-

내 수
2,250
13
1,872

합 계
2,250
13
1,872

부산물
수 출
-
-
-

내 수
1,072
1,458
2,222

합 계
1,072
1,458
2,222

원재료
수 출
-
-
-

내 수
1,070
1,210
1,157

합 계
1,070
1,210
1,157

가공료 수익
수 출
-
-
-

내 수
1,388
1,977
2,850

합 계
1,398
1,976
2,850

합 계
수 출
33,136
49,185
47,156

내 수
129,753
253,568
283,210

합 계
162,889
302,753
330,366

- 지배회사의 매출액에는 지배회사의 종속회사에 대한 내부거래분 제품매출 및

상품매출에

11,354백만원이 포함되어 있으며, 상기 금액은 연결실체의 재무제표 작성시 내부거래 제거로 매출액에서 제외 되었습니다.

(2) 판매경로 및 판매방법 등

가. 판매조직

- 본사 영업부와 서울영업소를 통한 주문생산 및 판매 방식

나. 판매경로

- 거래처의 주문서 접수 → 제품재고의 확인 및 생산 → 계획의 수립 → 
 재고 출하 또는 생산지시서 작성 → 생산 → 검사 → 납품 → 
 월간 납품계산서 발행 → 대금 수령

다. 판매방법 및 조건

- 판매방법 : 거래처의 발주에 의한 납품 및 영업부서원의 확인
 - 판매조건
 o 수출 (Local) 판매 : 원신용장에 의한 판매
 o 국내판매 : 현금 및 외상매출 (구매자금 또는 어음)

라. 판매전략

- 고객감동 수준의 품질경쟁력 유지
 - 원가절감을 통한 가격경쟁력의 유지
 - 고부가가치 제품 생산 및 연구개발

[종속회사의 내용]
가. 매출실적

(단위 : 백만원)

사업부문
매출유형
품 목
제 16 기 2분기
제 15 기
제 14 기

자동차
부품
제품
다이캐스팅제품
수 출
15,899
22,943
28,342

내 수
13,826
33,987
34,850

합 계
29,725
56,930
63,192

합 계
수 출
15,899
22,943
28,342

내 수
13,826
33,987
34,850

합 계
29,725
56,930
63,192

나. 판매경로 및 판매방법 등

(1) 판매조직

국내영업팀(국내자동차업체 및 부품업체 영업)

해외영업팀(해외자동차부품업체 영업)

(2) 판매경로

국내영업팀에서 국내자동차업계 및 부품업체의 수주형식으로 제품 판매하고, 해외 영업팀 해외부품업체의 수주형식으로 제품을 판매하고 자동차 개발단계부터 참여하 여 신제품수주

(3) 판매방법 및 조건

국내 자동차 3사의 수출물량 및 해외부품업체는 현금결제, 내수판매분은 어음 결제.

(4) 판매전략

다이캐스팅(자동차)부문은 자동차 산업의 경기와 밀접한 관계가 있으며 국내외 경기

변동에 민감한 영향을 받고 있습니다. 
당사 생산제품의 대부분은 국내완성차 업체에 중점 납품하고 있으나, 수출확대에도 주력할 예정이며, 2017년에도 국내 자동차 3개사의 품질향상과 납기일 관리, 신차개발(부품부문)에 적극적으로 참여하여 고객중심의 판매전략을 바탕으로 점진적인 판매영역 및 판매활동을 증가시킬 계획입니다.

5. 수주상황
[지배회사의 내용]
적정수준의 재고확보와 고객의 주문에 따라 제품을 생산 공급하기 때문에 수주물량, 수주잔고 등을 별도로 기재할 만한 사항은 없습니다.

[종속회사의 내용]

고객의 주문에 따라 제품을 생산 하여 별도로 기재할 만한 사항은 없습니다.

6. 시장위험과 위험관리

(1) 주요 시장위험의 내용과 손익에 미치는 영향

[알루미늄합금 사업의 내용]
 알루미늄합금 사업은 시장규모의 한정으로 경쟁이 치열하여 현재의 시장 지위를 유지하는 것이 어려워 질 수도 있습니다. 업계 내의 주요 경쟁사로는 우신금속, 동남, 알테크노 등이 있습니다.
 이러한 경쟁에서 성공하기 위해서는 제품가격, 실행능력 및 신뢰성, 시기 적절한 투자, 제품개발, 고객의 제품 마케팅 성공여부, 원재료 공급원가, 전반적인 산업 및 경제상황 등과 같이 통제 가능 및 통제 불가능 요소의 정확한 분석을 통한 경영정책과전략의 수립, 실행이 필요합니다. 
 
 알루미늄합금 사업은 런던금속거래소(LME) 비철금속 가격의 변동에 따라 원자재가격 및 제품가격이 지속적으로 변동될 수 있으며, 회사의 원가 절감 능력보다 빠르게 시장가격이 하락 할 경우 영업이익에 부정적인 영향을 미칠수 있습니다.
 회사가 구매하는 원자재의 약 40%는 해외에서 조달하고 있으며, 수입시 결제통화는주로 US Dollar를 사용하고 있습니다. 반면, 매출에 대한 대금회수는 원화(KRW)로 결제되므로 두 통화간의 환율변동이 영업이익에 많은 영향을 미칠 수 있습니다. 
 따라서, 외화표시 자산 및 부채의 환율 변동에 의한 리스크 및 원자재 가격 변동에 의한 리스크를 최소화하여 안정적인 수익창출을 위하여 원자재 선물 및 외환 선물, 통화 선도거래를 실시하고 있습니다.

[자동차부품 사업의 내용]
 알루미늄 다이캐스팅사업은 자동차회사의 성장과 직접 연계되어 시장규모가 변동되기에 당사의 주요 거래처인 GM의 자동차판매량이 감소할 경우 현재의 시장점유율이 하락할 수도 있습니다. 이러한 경쟁에서 성공하기 위해서는 제품가격, 제품개발 PROJECT참여, 고객의 요구에 대한 신속한 대응, 자동차산업의 시장동향 및 경제상황 등과 같이 내외부 변수의 정확한 분석을 통한 경영정책의 실행이 중요합니다. 
 
 알루미늄 다이캐스팅 사업은 차량의 경량화로 인한 대체제 및 마그네슘이나 아연 등의 소재 대체로 시장 경쟁이 치열해 지고 있으며, 자동차회사의 글로벌 아웃소싱 및 자동차회사의 시장변화에 따라 제품군의 변동이 발생될 수 있기에 시장의 상황에 긴급하게 대응하지 못할 경우 회사의 영업이익에 부정적인 영향을 미칠 수도 있습니다.
 
회사의 매출액 중 약 40%는 해외에 수출하고 있으며, 수출시 결제통화는주로 US Dollar로 결제되고 있습니다. 이에 따라 회사는 수출시기와 수금시기의 불일치로 인하여 매출에 대한 대금회수는 환율변동으로 인하여 영업이익에 많은 영향을 미칠 수 있습니다. 
 따라서, 외화표시 자산의 환율 변동에 의한 리스크를 최소화하기 위해 수출대금에 대하여 통화선물 거래를 실시하고 있습니다.

(2) 공정가치

1) 연결실체는 당반기말 및 전기말 현재 상각후원가로 측정되는 금융자산과 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다. 

2) 공정가치로 후속측정하는 것이 원칙인 금융자산이나 금융부채 중 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없어 공정가치 정보를 공시하지 않는 금융자산의 내역 및 관련 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

금융상품 범주
구 분
당반기말
전기말

매도가능금융자산
출자금
159,800
159,800

시장성 없는 지분증권과 출자금 중 추정 현금흐름의 편차가 유의적이고 다양한 추정치의 발생확률을 신뢰성 있게 평가할 수 없는 금융상품은 원가법으로 측정하였습니다. 회사는 위의 지분증권 및 출자금등을 단기적으로 처분할 계획은 없으며 공정가치를 신뢰성 있게 측정가능할 때에 해당 금융상품을 공정가치로 측정할 예정입니다.

3) 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되거나 공정가치가 공시되는 금융상품을 공정가치 서열체계에 따라 구분하며 정의된 수준은 다음과 같습니다.

구 분
투입변수의 유의성

수준 1
동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격

수준 2
직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함

수준 3
관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수

당반기말과 전기말 현재 재무상태표에서 공정가치로 후속측정되는 금융상품의 공정가치를 공정가치 서열체계 수준별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.

(당반기말)

(단위 : 천원)

구 분
금융상품
수준1
수준2
수준3
합 계

금융자산
파생상품자산
-
148,991
-
148,991

금융부채
파생상품부채
-
24,105
-
24,105

(전기말)

(단위 : 천원)

구 분
금융상품
수준1
수준2
수준3
합 계

금융자산
파생상품자산
-
701,685
-
701,685

(3) 외환위험

연결실체는 알루미늄 업종의 특성상 수입의존도가 매우 높은 편이며, 미국, 중국, 일본, 남미 등에서 주로 원재료를 구매하고 있습니다. 수입의 결제방식은 대체로 Usance를사용하고, 일부는 D/P, T/T 등으로 결제함에 따라 환율 변동위험에 노출되어 있습니다. 연결실체가 노출되어 있는 환율 변동위험의 주요 통화는 미국달러입니다. 외환위험관리의 목표는 환율 변동으로 인한 불확실성과 손익 변동을 최소화함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.

(4) 신용위험

금융자
산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 연결실체는 현금및현금성자산을 신용등급이 우수한 금융기관에 예치하고 있어, 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 연결실체는 거래상대방의 신용에 따라 필요한 경우 담보 및기타신용보강을 요구하고 있습니다. 

(5) 유동성위험

유동성 위험은 회사의 경영환경 또는 금융시장의 악화로 인해 당사가 부담하고 있는 단기 채무를 적기에 이행하지 못할 위험으로 정의됩니다.

신중한 유동성 위험 관리는 충분한 현금및현금성자산 보유 및 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 등을 포함하고 있습니다.

(6) 이자율위험

이자율 위험은 미래 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금과 예금에서 발생하고 있습니다. 당사의 이자율위험관리 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 이를 위해 근본적으로 영업현금 유입 확대를 통한 외부차입의 최소화, 고금리 차입금을 저금리 차임금으로 전환, 장/단기 차입구조 개선, 주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시 및 대응방안 수립 등을 통해 선제적으로 이자율 위험을 관리하고 있습니다. 당사는 당반기말 현재 순차입 상태로 이자율 상승에 따라 순이자 비용이 증가할 위험에 일부 노출되어 있으나, 내부적으로 금융기관 협의하에 금리 인하와 영업활동으로 인한 현금 유입으로 단기차입금과 예금을 적절히 운영함으로써 이자율변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다. 

(7) 가격위험

연결실체의 원재료 구매는 국내 및 수입으로 구분되며, 런던금속거래소(LME) 시세에 따라 가격 영향을 받고 있습니다. 당사는 원재료 공급처의 안정적인 확보 및 단가를 관리하기 위하여 장/단기 물품공급계약을 체결하고 있습니다.

(8) 자본 위험 관리

연결실체의 자본위험 관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며, 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링 하여 필요할 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다.

당반기말과 전기말 현재 부채비율, 순차입금비율은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

부채 (A)
238,613,376
238,693,512

자본 (B)
36,556,685
37,688,252

현금및현금성자산 및 금융기관예치금 (C)
9,003,205
7,925,549

차입금 (D)
192,635,277
195,077,981

부채비율 (A/B)
652.72%
633.34%

순차입금비율 (D-C)/B
502.32%
496.58%

7. 파생상품 등에 관한 사항

(1) 파생상품계약 체결 현황

계약처
포지션
계약금액
만기일
행사가격

현대증권
BUY

USD 1,250,000

2017년 7월 14일

1,024.6/USD

-
당반기말 현재 USD 1,250,000 의 외환선물계약을 체결 하였습니다.
- 연결실체는 매매목적으로 외환 선물계약을 체결하고 있습니다.

(
2) 리스크 관리에 관한 사항
 (단위 : 천원)

구분
거래손익
비고

통화선물
및 
통화선도
파생상품자산
148,991
당기손익

파생상품부채
24,105
당기손익

파생상품평가이익
148,991
당기손익

파생상품평가손실
27,980
당기손익

파생상품거래이익
405,358
당기손익

파생상품거래손실
422,714
당기손익

- 연결실체는 매매목적으로 통화선도 및 통화선물계약을 체결하였습니다.

8. 경영상의 주요계약 등

[지배회사의 내용]
해당사항 없음.

[종속회사의 내용]
- 회사는 2010년 10월 26일 부도발생으로 (주)디엠에스에서 2010년 11월 2일 어음금액 34억원을 지급제시하였습니다.
- 회사는 2010년 10월 26일 회생절차개시신청을 하여 2012년 04월 25일 현재 회생인가 개시결정이 났으며, 2013년 12월 04일 회생종결 결정을 받았습니다.
- 회사는 2012년 10월 23일 삼보산업(주)과 M&A를 위한 투자계약을 체결하였으며, 2013년 1월 10일 지배기업의 종속회사로 편입되었습니다.

9. 연구개발활동

[지배회사의 내용]
해당사항 없음.

[종속회사의 내용]
가. 연구개발활동의 개요
(1) 연구개발 담당조직
- 별도의 기술연구소가 설립되어 있으며, 현재 9명의 구성원이 제품개발 및 금형설계 부분에서 개발활동을 진행중.

(2) 연구개발비용

(단위 : 천원)

과 목
제 16 기 2분기
제 15 기
제 14 기
비고

원 재 료 비
-
-
-
-

인 건 비
198,990
342,883
252,147
-

감 가 상 각 비
-
-
-
-

위 탁 용 역 비
-
-
-
-

기 타
67,070
58,640
169,655
-

연구개발비용 계
266,060
401,523
421,802
-

회계처리
판매비와 관리비
35,500
-
-
-

제조경비
230,560
401,523
84,096
-

개발비(무형자산)
-
-
337,706
-

연구개발비 / 매출액 비율
[연구개발비용계÷당기매출액×100]
0.89%
0.71%
0.67%
-

나. 연구개발 실적

【자동차부품사업부문】

연구과제
연구기간
연구결과 및 기대효과
비 고

GFX Clutch HSG
2014.06 
~ 현재
GM ITEM
 금형설계 및 주조기술 최적화 및 
 가공자동화로 인한 고품질화 달성.
- 유동해석을 통한 금형설계
- Cycle time 감소를 위한 열해석 및 최적화 적용.
- Cycle time 감소를 위한 가공공구 Special제작(일부)
- 가동율 향상을 위한 자동화라인구축(Robot Line)

Si-EVT pump HSG
2014.12
 ~ 현재
현대.기아 ITEM(명화공업개발)
 금형설계 및 주조기술 및 가공기술 
 최적화로인한 고품질화 달성.
- 유동, 응고해석을 통한 금형설계
- 제품 강도고려 진공 공법 적용
- Cycle time 감소를 위한 가공공구 Special제작(일부)

OM906 BODY
& COVER
2015.01
 ~ 현재
현대.기아 ITEM(명화공업개발)
 금형설계 및 주조기술 및 가공기술 
 최적화로인한 고품질화 달성.
- 유동해석을 통한 제품설계 
- 제품강도 고려 진공 공법 적용
- Cycle time 감소를 위한 가공공구 Special제작(일부)

* 자동차다이캐스팅 연구개발은 개발단계를 비롯하여 양산시점에서 부터 제품 중단시점까지 고객과의 지속적인 연구개발을 필요로 하고 있으며, 보통 그 소요기간은 2 ~3년 정도의 기간이 집중적으로 고객과의 기술개발을 이루어 나가야 합니다.

10. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

[지배회사의 내용]
해당사항 없음.

[종속회사의 내용]
해당사항 없음.

Ⅲ. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

1. 요약연결재무정보
-삼보산업주식회사와 그 종속회사

제43기 2분기 요약연결재무정보와 비교 표시된 지배회사의 제42기, 제41기 요약연결재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 의해 작성되었으며, 제43기 2분기 요약연결재무정보는 연결회계재무제표에 대한 회계감사인의 검토를 받은 재무정보이며, 제42기 및 41기 연결재무정보는 연결회계재무제표에 대한 회계감사인의 감사를 받은 정보입니다.

(단위 : 백만원)

구 분
제 43 기 2분기
제 42 기
제 41 기

[유동자산]
109,649
114,107
115,765

현금및현금성자산
2,035
1,937
2,335

매출채권 및 기타채권
59,949
69,744
67,170

기타금융자산(유동)
1,073
1,592
1,605

재고자산
45,452
39,629
34,713

기타유동자산
1,140
1,205
9,942

[비유동자산]
165,521
162,275
142,953

매도가능금융자산
160
160
160

관계기업투자
9,860
9,698
8,971

기타채권
640
567
592

유형자산
147,703
145,606
127,212

무형자산
873
905
953

기타비유동자산
6,285
5,339
5,065

자산총계
275,170
276,382
258,718

[유동부채]
180,582
191,449
166,674

[비유동부채]
58,031
47,245
46,703

부채총계
238,613
238,694
213,377

[자본금]
700
700
700

[자본잉여금]
2,345
2,345
2,345

[기타포괄손익누계액]
(27)
(27)
(27)

[이익잉여금]
18,168
19,305
25,618

[비지배지분액]
15,370
15,365
16,704

자본총계
36,556
37,688
45,340

매출액
181,260
339,946
363,265

영업이익
2,889
(1,743)
8,406

법인세차감전순이익(손실)
(541)
(8,560)
(11)

당기순이익(손실)
(1,342)
(7,313)
746

ㆍ지배기업의 소유주지분
(1,303)
(6,024)
422

ㆍ비지배지분
(39)
(1,289)
324

주당순이익(원)
(931)
(4,303)
301

연결에 포함된 회사 수
1개사
1개사
1개사

[()는 부(-)의 수치임]

- 연결대상회사의 변동내용

사업연도
연결에 포함된 회사명
전기대비 연결에 
추가된 회사명
전기대비 연결에서
제외된 회사명

제43기 2분기
삼보오토주식회사
-
-

제42기
삼보오토주식회사
-
-

제41기
삼보오토주식회사
-
-

2. 일반적사항

삼보산업주식회사(이하 "지배기업" 또는 "회사")와 연결재무제표 작성 대상 회사인 삼보오토주식회사(이하 "종속기업")(이하 지배기업과 종속기업을 "연결회사" 또는 "연결실체")는 알루미늄합금괴 및 자동차부품의 제조 및 판매를 영위하고 있습니다.

(1) 회사의 개요
지배기업은 1974년 2월 8일 알루미늄합금괴의 제조 및 판매를 목적으로 설립되었고, 1993년 11월 30일 코스닥시장에 상장하였으며, 설립 이후 수차례의 증가를 거쳐 당기말 현재 자본금은 700백만원이며, 본사 및 공장은 경남 창원시 진해구 남양동 마천공단에 소재하고 있습니다.

(2) 종속기업 현황
2017년 06월 30일 현재 회사의 연결대상 종속기업 현황은 다음과 같습니다.

종속기업
지분율
소재지
결산월
업종

삼보오토주식회사
69.17%
한국
12월
자동차부품 제조

- 직접지분율은 69.17%이며, 간접지분율을 포함하면 75.74%입니다.

(3) 종속기업 관련 재무정보 요약
연결대상 종속기업의 2017년 6월 30일과 2016년 12월 31일 요약재무상태표와 동일로 종료되는 회계연도의 요약포괄손익계산서는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

구분
당반기말
전기말

자산
104,744
99,067

부채
54,966
49,310

자본
49,778
49,757

매출
29,725
56,930

당기순이익(손실)
(122)
(5,400)

총포괄손익(손실)
21
(5,545)

비교표시된 전기말 종속기업의 재무제표는 K-GAAP으로 감사를 받았으며, 연결재무제표 작성을 위한 지배회사와의 회계정책 일치를 위해 K-IFRS로 CONVERSION 되었습니다. K-IFRS로 CONVERSION 된 종속기업의 재무정보는 지배기업의 감사인으로 부터 적절한 검토절차를 받았습니다.

3. 요약재무정보

제43기 2분기 및 비교 표시된 제42기, 제41기 재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 의해 작성되었으며, 재무정보는 회계감사인의 감사(또는 검토)를 받은 정보입니다.

(단위 : 백만원)

구 분
제 43 기 2분기
제 42 기
제 41 기

[유동자산]
84,041
83,109
92,072

현금및현금성자산
608
231
928

매출채권 및 기타채권
54,070
56,844
55,906

기타금융자산(유동)
893
1,442
1,592

재고자산
27,619
23,922
23,805

기타유동자산
851
670
9,841

[비유동자산]
117,496
117,768
108,712

매도가능금융자산
159
159
159

종속기업 및 관계기업투자
32,074
32,074
32,074

기타채권
174
138
65

유형자산
78,900
79,499
71,465

무형자산
615
615
615

기타비유동자산
5,574
5,283
4,334

자산총계
201,537
200,877
200,784

[유동부채]
162,392
167,046
157,973

[비유동부채]
27,390
20,855
25,441

부채총계
189,782
187,901
183,414

[자본금]
700
700
700

[자본잉여금]
2,345
2,345
2,345

[기타포괄손익누계액]
-
-
-

[이익잉여금]
8,710
9,931
14,324

자본총계
11,755
12,976
17,369

매출액
162,889
302,753
330,366

영업이익
2,131
1,605
8,605

법인세차감전순이익(손실)
(705)
(5,475)
2,108

당기순이익(손실)
(1,283)
(4,224)
1,271

주당순이익(원)
(917)
(3,017)
908

종속·관계·공동기업
투자주식의 평가방법
원가법
원가법
원가법

[()는 부(-)의 수치임]

2. 연결재무제표

1. 연결재무상태표

연결 재무상태표

제 43 기 반기말 2017.06.30 현재

제 42 기말 2016.12.31 현재

(단위 : 원)

제 43 기 반기말

제 42 기말

자산

유동자산

109,648,845,504

114,106,795,706

현금및현금성자산

2,034,610,808

1,937,006,363

매출채권 및 기타유동채권

59,948,542,209

69,743,845,955

기타금융자산

1,072,991,066

1,591,684,569

재고자산

45,451,966,719

39,628,890,609

당기법인세자산

4,328,276

17,759,116

기타자산

1,136,406,426

1,187,609,094

비유동자산

165,521,214,629

162,274,968,486

기타채권

640,428,660

566,702,310

기타금융자산

6,210,774,265

5,264,722,417

관계기업투자등

9,859,809,299

9,697,979,249

유형자산

147,703,475,324

145,606,560,181

무형자산

872,759,851

905,037,099

기타비유동비금융자산

233,967,230

233,967,230

자산총계

275,170,060,133

276,381,764,192

부채

유동부채

180,582,665,458

191,449,052,356

매입채무 및 기타유동채무

36,906,590,794

35,609,331,408

단기차입금

143,549,587,333

155,189,281,444

기타유동금융부채

24,104,884

0

기타부채

102,382,447

650,439,504

비유동부채

58,030,710,082

47,244,459,939

비유동채무

147,120,000

145,120,000

차입금

49,085,690,000

39,888,700,000

퇴직급여채무

6,469,684,005

5,657,867,304

이연법인세부채

2,328,216,077

1,552,772,635

부채총계

238,613,375,540

238,693,512,295

자본

자본금

700,000,000

700,000,000

자본잉여금

2,345,390,824

2,345,390,824

기타포괄손익누계액

(26,766,244)

(26,766,244)

이익잉여금(결손금)

18,168,288,028

19,304,961,316

비지배지분

15,369,771,985

15,364,666,001

자본총계

36,556,684,593

37,688,251,897

자본과부채총계

275,170,060,133

276,381,764,192

2. 연결 포괄손익계산서

연결 포괄손익계산서

제 43 기 반기 2017.01.01 부터 2017.06.30 까지

제 42 기 반기 2016.01.01 부터 2016.06.30 까지

(단위 : 원)

제 43 기 반기

제 42 기 반기

3개월

누적

3개월

누적

매출액

86,548,281,757

181,260,332,264

84,880,419,939

162,881,277,840

매출원가

81,722,118,281

172,744,677,087

80,863,827,590

155,851,882,089

매출총이익

4,826,163,476

8,515,655,177

4,016,592,349

7,029,395,751

판매비와관리비

2,710,042,015

5,626,962,666

2,903,550,119

5,608,456,641

영업이익(손실)

2,116,121,461

2,888,692,511

1,113,042,230

1,420,939,110

영업외손익

(3,230,866,889)

(3,429,561,561)

(2,123,939,144)

(3,578,037,716)

기타이익

22,960,168

54,119,022

39,727,559

84,375,642

금융수익

1,183,934,307

1,730,452,316

321,689,525

2,096,274,223

기타손실

(24,382,517)

(30,557,876)

(198,121,236)

(219,777,970)

금융비용

(4,627,462,285)

(5,650,526,444)

(2,429,167,663)

(5,975,218,720)

관계기업투자등손익에대한지분

214,083,438

466,951,421

141,932,671

436,309,109

법인세비용차감전순이익(손실)

(1,114,745,428)

(540,869,050)

(1,010,896,914)

(2,157,098,606)

법인세비용

2,487,164

801,606,368

(23,774,313)

(473,535,331)

계속영업이익(손실)

(1,117,232,592)

(1,342,475,418)

(987,122,601)

(1,683,563,275)

당기순이익(손실)

(1,117,232,592)

(1,342,475,418)

(987,122,601)

(1,683,563,275)

법인세비용차감후기타포괄손익

55,489,138

210,908,114

(371,321,128)

(559,140,354)

지분법자본변동

0

0

(26,961,370)

0

보험수리적손실

55,678,861

204,320,757

(346,679,168)

(550,303,493)

지분법이익잉여금변동

(189,723)

6,587,357

2,319,410

(8,836,861)

총포괄손익

(1,061,743,454)

(1,131,567,304)

(1,358,443,729)

(2,242,703,629)

당기순이익(손실)의 귀속

비지배지분귀속순이익

(55,448,388)

(38,914,456)

(515,361,524)

(621,741,287)

지배지분귀속순이익

(1,061,784,204)

(1,303,560,962)

(471,761,077)

(1,061,821,988)

포괄손익의 귀속

비지배지분귀속순이익

(56,912,620)

5,105,984

(544,365,292)

(695,686,085)

지배지분귀속순이익

(1,004,830,834)

(1,136,673,288)

(814,078,437)

(1,547,017,544)

주당손익

기본주당이익(손실)

(758)

(931)

(337)

(758)

3. 연결 자본변동표

연결 자본변동표

제 43 기 반기 2017.01.01 부터 2017.06.30 까지

제 42 기 반기 2016.01.01 부터 2016.06.30 까지

(단위 : 원)

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본

비지배지분

자본 합계

자본금

자본잉여금

기타포괄손익누계액

이익잉여금

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 합계

2016.01.01 (기초자본)

700,000,000

2,345,390,824

(26,766,244)

25,618,317,366

28,636,941,946

16,703,776,248

45,340,718,194

자본의 변동

당기순이익(손실)

(1,061,821,988)

(1,061,821,988)

(621,741,287)

(1,683,563,275)

지분법자본변동

매도가능증권평가손실

보험수리적손익

(476,358,695)

(476,358,695)

(73,944,798)

(550,303,493)

지분법이익잉여금변동

(8,836,861)

(8,836,861)

(8,836,861)

누적지분이익에 대한 이연법인세

유상증자

2016.06.30 (기말자본)

700,000,000

2,345,390,824

(26,766,244)

24,071,299,822

27,089,924,402

16,008,090,163

43,098,014,565

2017.01.01 (기초자본)

700,000,000

2,345,390,824

(26,766,244)

19,304,961,316

22,323,585,896

15,364,666,001

37,688,251,897

자본의 변동

당기순이익(손실)

(1,303,560,962)

(1,303,560,962)

(38,914,456)

(1,342,475,418)

지분법자본변동

매도가능증권평가손실

보험수리적손익

160,300,317

160,300,317

44,020,440

204,320,757

지분법이익잉여금변동

6,587,357

6,587,357

6,587,357

누적지분이익에 대한 이연법인세

유상증자

2017.06.30 (기말자본)

700,000,000

2,345,390,824

(26,766,244)

18,168,288,028

21,186,912,608

15,369,771,985

36,556,684,593

4. 연결 현금흐름표

연결 현금흐름표

제 43 기 반기 2017.01.01 부터 2017.06.30 까지

제 42 기 반기 2016.01.01 부터 2016.06.30 까지

(단위 : 원)

제 43 기 반기

제 42 기 반기

영업활동현금흐름

9,940,229,783

14,564,098,038

당기순이익(손실)

(1,342,475,418)

(1,683,563,275)

당기순이익조정을위한가감

11,269,274,361

16,241,835,723

법인세비용

801,606,368

(473,535,331)

감가상각비

5,879,306,300

5,380,145,520

퇴직급여

1,073,168,913

962,595,673

매출채권처분손실

68,636,146

80,395,957

매도가능증권손상차손

702,500

0

투자자산손상차손

750,357,002

0

유형자산처분손실

5,677,084

175,780,211

투자자산처분손실

0

0

파생상품거래손실

422,713,895

836,290,868

파생상품평가손실

24,104,884

481,079,363

외화환산손실

143,589,175

131,721,136

재고자산평가손실

0

0

이자비용

3,767,626,582

3,838,224,428

유형자산감액

0

0

무형자산상각비

35,477,248

28,595,489

대손상각비

0

60,107,051

만기보유증권처분손실

0

0

외화환산이익

(271,671,289)

(417,935,524)

유형자산처분이익

(19,539,457)

(19,927,659)

지분법이익

(466,951,421)

(436,309,109)

이자수익

(19,194,408)

(16,284,654)

배당금수익

0

(51,504)

파생상품거래이익

(405,358,092)

(1,014,340,448)

파생상품평가이익

(148,991,066)

(114,884,728)

재고자산감액환입

(262,318,223)

0

매출채권의감소(증가)

9,401,587,067

13,184,647,945

미수금의증가

253,373,399

70,819,179

선급금의 감소(증가)

(23,468,057)

(1,808,060,735)

선급비용의 감소(증가)

119,817,561

60,185,187

선급부가가치세의감소(증가)

0

(256,976,240)

기타의유동자산증감

14,981,627

(991,500)

기타비유동비금융자산의 감소(증가)

0

0

재고자산의 감소(증가)

(5,526,632,886)

(7,831,351,219)

매입채무의 증가(감소)

(1,966,238,005)

3,626,891,604

선수금의 증가(감소)

(68,527,957)

(773,969)

예수금의 증가(감소)

(52,088,204)

(32,405,538)

미지급금의 증가(감소)

(1,245,883,121)

(97,137,191)

미지급비용의 증가(감소)

(433,967,491)

90,095,281

부가세예수금의증가

(497,569,359)

0

보증금의 감소

0

0

기타유동부채의증감

0

0

사외적립자산의감소(증가)

338,215,910

90,102,190

퇴직금의 지급

(423,268,264)

(334,876,010)

법인세납부(환급)

13,430,840

5,825,590

투자활동현금흐름

(3,740,481,034)

(9,076,322,429)

이자수취

20,154,140

62,722,029

배당금수취

0

51,504

단기금융상품의 감소

0

480,000,000

장기금융상품의 감소

689,533,000

8,000,000

만기보유증권의 처분

0

0

단기대여금의 감소

66,965,000

108,725,000

보증금(유동)의 감소

373,967,059

873,337,514

파생상품의 정산

701,684,569

160,343,344

지분법적용투자주식의감소(증가)

313,566,700

0

유형자산의 처분

17,318,184

128,635,504

단기금융상품의 증가

(34,000,000)

(8,000,000)

단기대여금의 증가

(198,540,000)

(47,500,000)

만기보유증권의 취득

0

(1,655,000)

매도가능금융자산의 취득

(702,500)

0

장기금융상품의 증가

(2,385,941,850)

(1,573,151,984)

보증금(유동)의 증가

(121,102,450)

(466,688,600)

보증금(비유동)의 증가

(73,726,350)

(355,908,008)

유형자산의 취득

(3,106,456,536)

(8,437,133,732)

무형자산의 취득

(3,200,000)

(8,100,000)

재무활동현금흐름

(6,102,144,304)

(6,159,223,350)

단기차입금의 차입

122,239,778,089

144,072,782,886

임대보증금의증가

2,000,000

0

장기차입금의 차입

13,153,150,000

4,800,000,000

이자의 지급

(3,761,966,217)

(3,893,210,405)

단기차입금의 상환

(134,982,206,176)

(150,963,795,831)

유동성장기부채의 상환

(2,752,900,000)

(175,000,000)

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과

0

0

현금의 증가(감소)

97,604,445

(671,447,741)

기초의 현금

1,937,006,363

2,334,739,467

기말현금및현금성자산

2,034,610,808

1,663,291,726

3. 연결재무제표 주석

1. 지배기업의 개요

지배기업인 삼보산업주식회사(이하 "당사")는 1974년 2월 8일 알루미늄합금괴의 제조 및 판매를 목적으로 설립되었고, 1993년 11월 30일에 코스닥시장에 상장하였으며, 설립 이후 수차례의 증자를 거쳐 당반기말 현재의 자본금은 7억원이며, 본사 및 공장은 경남 창원시 진해구 남의로 21번길 36 마천공단에 소재하고 있습니다. 당사는 2013년 1월 10일에 삼보오토(주)(이하 "종속기업")의 유상증자에 참여하여 의결권의 과반수를 획득함으로 인해 연결대상에 포함되었으며, 2017년 6월 30일로 종료하는 보고기간에 대한 연결재무제표는 당사와 당사의 종속기업(이하 통칭하여 '연결실체'), 연결실체의 관계기업으로 구성되어 있습니다. 

(1) 당반기말 현재 종속기업투자의 내역은 다음과 같습니다.

종속기업명
소재지
주요 영업활동

당반기말

지배지분율

전기말

지배지분율

삼보오토(주)
경기도 안산
자동차부품 제조
69.17%
69.17%

(2) 종속기업의 요약 재무정보

당반기말과 전기말 현재 연결대상 종속기업의 요약재무상태정보와 요약포괄손익정보는 다음과같습니다.

1) 요약재무상태정보

(단위 : 천원)

과 목
당반기말
전기말

유동자산
34,102,592
31,120,030

비유동자산
70,641,694
67,946,915

유동부채
26,653,985
24,473,172

비유동부채
28,312,062
24,836,766

순자산
49,778,239
49,757,007

2) 요약포괄손익정보

(단위 : 천원)

과 목

당반기

전반기

매출
29,725,213
27,775,753

반기순손실
(121,551)
(2,647,876)

반기총포괄손익
21,233
(2,869,091)

2. 중요한 회계정책

연결실체의 2017년 6월 30일로 종료하는 6개월 보고기간에 대한
반기연결재무제표
는 기업회계기준서 제1034호 "중간재무보고"에 따라 작성되었습니다. 이
반기연결재무제표
는 보고기간말인 2017년 6월 30일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 

(1) 재무제표 작성기준

1) 연결실체가 채택한 제ㆍ개정 기준서

연결실체
는
201
7
년
1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 개정 기준서를 신규로 적용하였으며, 이로 인하여 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.

- 기준서 제1007호 '현금흐름표' 개정

재무활동에서 생기는 부채 변동을 현금흐름에서 생기는 변동과 비현금거래로 인한 변동 등으로 구분하여 공시하도록 하였습니다.

- 기준서 제1012호 '법인세' 개정

공정가치로 측정하는 채무상품의 공정가치가 세무기준액에 미달하는 경우 미실현손실에 대해서 일시적차이가 존재한다는 점을 명확히 하였습니다. 

- 기준서 제1112호 '투자기업에 대한 지분의 공시' 개정 
타 기업에 대한 지분이 기준서 제1105호에 따라 매각예정이나 중단영업으로 분류되더라도, 기준서 제1112호에서 규정하고 있는 요약재무정보를 제외한 다른 항목의 공시는 요구됨을 명확히 하였습니다. 

2) 연결실체가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

연결실체는 제정 또는 공표됐으나 2017년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지

않았고,

조기

적용하지

않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

- 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 
벤처캐피탈 투자기구, 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분을 지분법이 아닌 공정가치로 평가할 경우, 각각의 지분별로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 소급하여 적용하며, 조기 적용이 허용됩니다.
연결실체는 벤처캐피탈 투자기구 등에 해당하지 않아 상기 면제규정을 적용하지 않으므로, 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다. 

- 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 연결실체는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급ㆍ선수취 대가' 제정 
제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 또한, 선지급이나 선수취가 여러 차례에 걸쳐 이루어지는 경우 대가의 선지급이나 선수취로 인한 거래일을 각각 결정합니다. 동 해석서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용이 허용됩니다.

연결실체는 동 해석서의 제정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을것으로 예상하고 있습니다.

- 기준서 제1109호 '금융상품' 제정

2015년 9월 25일 제정된 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 2018년 1월 1일이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는현행 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'을 대체할 예정입니다. 회사는 기업회계기준서 제1109호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할예정입니다.

새로운 기업회계기준서 제1109호는 소급 적용함이 원칙이나, 금융상품의 분류, 측정, 손상의 경우 비교정보 재작성을 면제하는 등 일부 예외조항을 두고 있고, 위험회피회계의 경우 옵션의 시간가치 회계처리 등 일부 예외조항을 제외하고는 전진적으로 적용합니다.

기업회계기준서 제1109호의 주요 특징으로 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거한 금융자산의 분류와 측정, 기대신용손실에 기초한 금융상품의 손상모형, 위험회피회계 적용조건을 충족하는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 확대 또는 위험회피효과 평가방법의 변경 등을 들 수 있습니다.

연결실체는 기업회계기준서 제1109호의 도입과 관련하여 금융상품 보고와 관련한 내부관리 프로세스 정비 또는 회계처리시스템 변경 작업에 착수하지 못하였고, 동 기준서를 적용할 경우 재무제표에 미칠 수 있는 재무적 영향을 분석하지 못했습니다. 

① 금융자산의 분류 및 측정

새로운 기업회계기준서 제1109호를 적용할 경우 회사는 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거하여 다음 표와 같이 금융자산을 후속적으로 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치, 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류하고, 복합계약이 금융자산을 주계약으로 포함하는 경우에는 내재파생상품을 분리하지 않고 해당 복합계약 전체를 기준으로 금융자산을 분류합니다.

계약상 현금흐름 특성

원금과 이자만으로 구성
그 외의 경우

사업모형
계약상 현금흐름 수취 목적

상각후원가 측정
1)

당기손익-

공정가치 측정
2)

계약상 현금흐름 수취 및 매도 목적

기타포괄손익-공정가치 측정
1)

매도 목적, 기타

당기손익-공정가치 측정

1)
회계불일치를 제거하거나 감소시키기 위하여 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가)

2)
단기매매목적이 아닌 지분증권의 경우 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가)

기업회계기준서 제1109호에서 금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치측정 대상으로 분류하기 위한 요건이 현행 기업회계기준서 제1039호의 요건보다 엄격하므로, 기업회계기준서 제1109호 도입 시 당기손익-공정가치 측정 대상 금융자산의 비중이 증가하여 당기손익의 변동성이 확대될 수 있습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금
흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취를 목적으로 하는 채무상품만 상각후원가로 측정할 수 있습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취 및 매도를 목적으로 하는 채무상품을 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다
.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 단기매매목적으로 보유하지 않는 지분상품은 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있고, 동 포괄손익은 후속적으로 당기손익으로 재순환(recycling)되지 않습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따른 현금흐름이 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성되지 않거나 매매가 주된 목적인 채무상품과 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정하지 않은 지분상품은 당기손익-공정가치로 측정합니다.

② 손상: 금융자산과 계약자산

현행 기업회계기준서 제1039호에서는 발생손실모형(incurred loss model)에 따라 손상발생의 객관적 증거가 있는 경우에만 손상을 인식하지만, 새로운 기업회계기준서 제1109호에서는 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품, 리스채권, 계약자산, 대출약정, 금융보증계약에 대하여 기대신용손실모형(expected credit loss impairment model)에 따라 손상을 인식합니다.

기업회계기준서 제1109호에서는 금융자산 최초 인식 후 신용위험의 증가 정도에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 12개월 기대신용손실이나 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하도록 하고 있어 현행 기업회계기준서 제1039호의 발생손실모형에 비하여 신용손실을 조기에 인식할 수 있습니다. 

구 분
1)

손실충당금

Stage 1

최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우
2)

12개월 기대신용손실: 보고기간 말 이후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 2

최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우

전체기간 기대신용손실: 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 3

신용이 손상된 경우

1)
기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'의 적용범위에 포함되는 거래에서 생기는 매출채권이나 계약자산의 경우 유의적인 금융요소가 없다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정해야 하고, 유의적인 금융요소가 있다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음. 리스채권도 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음

2)
보고기간 말 신용위험이 낮은 경우에는 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 것으로 간주할 수 있음

기업회계기준서 제1109호에서는 최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산은 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다.

- 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'

2015년 11월
6일
제정된 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1018호 '수익', 제1011호 '건설계약', 기업회계기준해석서 제2031호 '수익: 광고용역의 교환거래’, 제2113호 '고객충성제도', 제2115호 '부동산건설약정', 제2118호 '고객으로부터의 자산이전'을 대체할 예정입니다.

연결실체는 기업회계기준서 제1115호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용하되, 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류'에 따라 비교표시되는 과거 보고기간에 대해서도 소급하여 적용하고, 2017년 1월 1일 현재 완료된 계약 등에 대해서는 재무제표를 재작성하지 않는 실무적 간편법을 적용할 예정입니다.

현행 기업회계기준서 제1018호 등에서는 재화의 판매, 용역의 제공, 이자수익, 로열티수익, 배당수익, 건설계약과 같은 거래 유형별로 수익인식기준을 제시하지만, 새로운 기업회계기준서 제1115호에 따르면 모든 유형의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분 → ⑤ 수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.

2017년 6월 30일 현재 연결실체는 기업회계기준서 제1115호의 도입과 관련하여 동 기준서를 적용할 경우 재무제표에 미칠 수 있는 영향을 분석 중에 있습니다.

(2)
회계정책

반기연결재무제표

의
작
성에
적용된 유의적 회계정책과 계산방법은 주석 2.(1)에서 설명하는 제ㆍ개정 기준서의 적용으로 인한 변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 전기 재무제표 작성에 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다. 

1) 법인세비용
중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

연결실체는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다.
추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서
합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 

반기연결재무제표
작성시 사용된
중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 재무제표 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

4. 현금및현금성자산

(1) 당반기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

보유현금
51,939
12,651

당좌예금
200,288
24,420

보통예금
1,782,384
1,899,935

합 계
2,034,611
1,937,006

(2) 당반기말과 전기말 현재 사용이 제한된 금융상품의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
예치은행
당반기말
전기말
제한내용

(1) 단기금융상품

정기예금
신한은행
60,000
60,000
차입금담보

산업은행
500,000
500,000

정기적금
경남은행
180,000
180,000

소 계
740,000
740,000

(2) 장기금융상품

저축성보험
현대해상외
1,288,103
1,375,995
차입금담보 등

별단예금
부산은행외
5,000
10,000
당좌개설보증금

소 계
1,293,103
1,385,995

합 계
2,033,103
2,125,995

5. 매출채권 및 기타채권

(1) 당반기말과 전기말 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

총장부금액
65,025,021
74,431,573

대손충당금
(5,982,765)
(5,982,765)

순장부금액
59,042,256
68,448,808

(2) 당반기말과 전기말 현재 기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

유동자산:

미수금
917,621
1,166,767

대손충당금
(425,407)
(425,407)

미수수익
29,178
30,139

보증금
152,944
423,164

단기대여금
231,950
100,375

소 계
906,286
1,295,038

비유동자산:

보증금
640,429
566,702

소 계
640,429
566,702

합 계
1,546,715
1,861,740

6. 기타금융자산

(1) 당반기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

유동자산:

단기금융상품
924,000
890,000

파생상품자산
148,991
701,685

합 계
1,072,991
1,591,685

비유동자산:

장기금융상품
6,044,594
5,098,543

매도가능금융자산
159,800
159,800

만기보유금융자산
6,380
6,380

합 계
6,210,774
5,264,723

(2) 당반기말과 전기말 현재 매도가능금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

취득금액
장부금액
취득금액
장부금액

지분증권 :

(주)지오엠씨(*1)
1,996,347
-
1,995,644
-

벽산정보통신(주)(*1)
337,395
-
337,395
-

(주)로봇에버(*1)
62,240
-
62,240
-

출자금 :

마천공단출자금(*2)
13,200
13,200
13,200
13,200

마천주물조합출자금(*2)
131,400
131,400
131,400
131,400

밀양자동차조합출자금(*2)
14,000
14,000
14,000
14,000

비철금속협동조합(*2)
200
200
200
200

한국다이캐스트공업협동조합(*2)
1,000
1,000
1,000
1,000

합 계
2,555,782
159,800
2,555,079
159,800

(*1)상기 매도가능금융자산 중 (주)지오엠씨와 벽산정보통신(주), (주)로봇에버는 회수가능가액의 하락 등으로 전기 이전에 손상차손으로 인식하였습니다.
(*2)상기 출자금은 시장성이 없고, 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없어 취득원가로 계상하였습니다.

(3) 당반기말과 전기말 현재 만기보유금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

취득금액
장부금액
취득금액
장부금액

국공채
6,380
6,380
6,380
6,380

7. 범주별 금융상품

(1) 연결실체의 당반기말과 전기말 현재 금융자산과 금융부채의 범주별 분류내역은 다음과 같습니다.

1) 당반기말

(단위 : 천원)

금융자산
대여금 및 
수취채권
당기손익인식
금융자산
만기보유
금융자산
매도가능
금융자산
합 계

현금및현금성자산
2,034,611
-
-
-
2,034,611

매출채권
59,042,256
-
-
-
59,042,256

기타채권
1,546,715
-
-
-
1,546,715

기타금융자산
6,968,594
148,991
159,800
6,380
7,283,765

자산계
69,592,176
148,991
159,800
6,380
69,907,347

(단위 : 천원)

금융부채
당기손익인식금융부채
기타금융부채
합 계

매입채무
-
19,723,255
19,723,255

기타채무
-
17,330,455
17,330,455

차입금
-
192,635,277
192,635,277

기타금융부채
24,105
-
24,105

부채계
24,105
229,688,987
229,713,092

2) 전기말

(단위 : 천원)

금융자산
대여금 및 
수취채권
당기손익인식
금융자산
만기보유
금융자산
매도가능
금융자산
합 계

현금및현금성자산
1,937,006
-
-
-
1,937,006

매출채권
68,448,808
-
-
-
68,448,808

기타채권
1,861,740
-
-
-
1,861,740

기타금융자산
5,988,543
701,685
6,380
159,800
6,856,408

자산계
78,236,097
701,685
6,380
159,800
79,103,962

(단위 : 천원)

금융부채
기타금융부채

매입채무
21,653,379

기타채무
14,101,073

차입금
195,077,981

부채계
230,832,433

(2) 당반기와 전반기말 현재 금융자산과 금융부채의 범주별 순손익은 다음과 같습니다.

1) 당반기

(단위 : 천원)

금융자산
대여금 및
수취채권
당기손익인식
금융자산
매도가능
금융자산
만기보유
금융자산
합 계

이자수익
19,159
-
-
35
19,194

외환차익
885,237
-
-
-
885,237

외화환산이익
271,671
-
-
-
271,671

파생상품거래이익
-
405,358
-
-
405,358

파생상품평가이익
-
148,991
-
-
148,991

매출채권처분손실
(68,636)
-
-
-
(68,636)

매도가능금융자산손상차손
-
-
(703)
-
(703)

투자자산손상차손
(750,357)
-
-
-
(750,357)

합계
357,074
554,349
(703)
35
910,755

(단위 : 천원)

금융부채
상각후원가로
측정하는 금융부채
당기손익인식 금융부채
합 계

이자비용
3,767,627
-
3,767,627

외환차손
468,921
-
468,921

외화환산손실
143,589
-
143,589

파생상품거래손실
-
422,714
422,714

파생상품평가손실
-
27,980
27,980

합계
4,380,137
450,694
4,830,831

2) 전반기

(단위 : 천원)

금융자산
대여금 및
수취채권
만기보유
금융자산
당기손익인식
금융자산
합 계

이자수익
15,127
901
257
16,285

배당금수익
-
-
52
52

외환차익
532,777
-
-
532,777

외화환산이익
417,935
-
-
417,935

파생상품거래이익
-
-
1,014,340
1,014,340

파생상품평가이익
-
-
114,885
114,885

합계
965,839
901
1,129,534
2,096,274

(단위 : 천원)

금융부채
상각후원가로
측정하는 금융부채
당기손익인식 금융부채
합 계

이자비용
3,838,224
-
3,838,224

외환차손
607,507
-
607,507

외화환산손실
131,721
-
131,721

파생상품거래손실
-
836,291
836,291

파생상품평가손실
-
481,079
481,079

매출채권처분손실
80,396
-
80,396

합계
4,657,848
1,317,370
5,975,218

(3) 공정가치

1) 연결실체는 당반기말 및 전기말 현재 상각후원가로 측정되는 금융자산과 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다. 

2) 공정가치로 후속측정하는 것이 원칙인 금융자산이나 금융부채 중 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없어 공정가치 정보를 공시하지 않는 금융자산의 내역 및 관련 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

금융상품 범주
구 분
당반기말
전기말

매도가능금융자산
출자금
159,800
159,800

시장성 없는 지분증권과 출자금 중 추정 현금흐름의 편차가 유의적이고 다양한 추정치의 발생확률을 신뢰성 있게 평가할 수 없는 금융상품은 원가법으로 측정하였습니다. 회사는 위의 지분증권 및 출자금등을 단기적으로 처분할 계획은 없으며 공정가치를 신뢰성 있게 측정가능할 때에 해당 금융상품을 공정가치로 측정할 예정입니다.

3) 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되거나 공정가치가 공시되는 금융상품을 공정가치 서열체계에 따라 구분하며 정의된 수준은 다음과 같습니다.

구 분
투입변수의 유의성

수준 1
동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격

수준 2
직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함

수준 3
관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수

당반기말과 전기말 현재 재무상태표에서 공정가치로 후속측정되는 금융상품의 공정가치를 공정가치 서열체계 수준별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.

(당반기말)

(단위 : 천원)

구 분
금융상품
수준1
수준2
수준3
합 계

금융자산
파생상품자산
-
148,991
-
148,991

금융부채
파생상품부채
-
24,105
-
24,105

(전기말)

(단위 : 천원)

구 분
금융상품
수준1
수준2
수준3
합 계

금융자산
파생상품자산
-
701,685
-
701,685

8. 재고자산

당반기말과 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

과 목
당반기말
전기말

상품
44,186
18,626

제품
22,857,213
16,836,931

재공품
3,246,633
4,097,672

원재료
14,308,330
12,145,544

저장품
514,049
495,375

미착품
4,481,556
6,034,743

합 계
45,451,967
39,628,891

9. 기타자산

당반기말과 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

유동자산:

선급금
689,671
606,074

선급비용
424,237
544,055

기타의 유동자산
22,498
37,480

합 계
1,136,406
1,187,609

비유동자산:

기타의 비유동자산
233,967
233,967

합 계
233,967
233,967

10. 파생금융상품

당반기말과 전기말 현재 파생상품의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

통화선도자산
148,991
701,685

통화선도부채
24,105
-

한편, 연결실체는 삼성선물 등과 매매목적의 파생상품계약(통화선물) 및 통화선도계약을 체결하고 있고, 해당 손익의 증감은 기타채권(유동)의 보증
금
(당반기말잔액: 141,944천원)
및 파생상품자산(부채)로 계상하였습니다.

11. 관계기업투자

(1) 당반기말 현재 관계기업투자의 내역은 다음과 같습니다.

회사명
소재지
결산월
주요 영업활동
소유지분율
장부가액

한성산업(주)
대한민국
12월
산업용 가스 제조
48.22%
2,025,956

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
대한민국
12월
프로그램 공급
27.53%
7,833,853

아이리중공업(주) (*1)
대한민국
12월
신생에너지 사업
47.22%
-

합 계
9,859,809

(*1) 상기 피투자회사는 전기 이전에 폐업하여 전액 손상차손을 인식하였습니다.

(2) 당반기의 미실현손익 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

회사명
기초잔액
당기발생분
당기실현분
반기말잔액

한성산업(주)
(6,368)
(7,947)
6,368
(7,947)

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
(28,856)
(34,415)
28,571
(34,700)

합 계
(35,224)
(42,362)
34,939
(42,647)

(3) 당반기의 종목별 지분법 평가내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

회사명
기초평가액
지분법손익
지분법
이익잉여금변동
배당금 수령
반기말평가액

한성산업(주)
1,948,034
77,922
-
-
2,025,956

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
7,749,945
389,030
8,445
(313,567)
7,833,853

합 계
9,697,979
466,952
8,445
(313,567)
9,859,809

(4) 당반기의 지분법자본변동 및 지분법이익잉여금변동의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
지분법자본변동
지분법이익잉여금변동

기초
(26,766)
(10,813)

증감
-
6,587

기말
(26,766)
(4,226)

(5) 당반기말과 전기말 현재 관계기업의 요약 재무정보는 다음과 같습니다.

1) 당반기말

(단위 : 천원)

회사명
자산
부채
순자산
매출액
반기순손익
포괄손익

한성산업(주)
8,486,031
5,157,995
3,328,036
6,469,393
164,870
164,870

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
28,127,121
1,254,372
26,872,749
4,681,155
1,434,338
1,434,338

2) 전기말

(단위 : 천원)

회사명
자산
부채
순자산
매출액
반기순이익
포괄손익

한성산업(주)
7,633,651
4,518,760
3,114,891
4,000,320
110,266
110,266

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
28,417,484
1,814,292
26,603,192
5,428,636
1,311,105
1,311,105

(7) 당반기말과 전기말 현재 관계기업의 순자산에서 관계기업에 대한 지분의 장부금액으로 조정한 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

한성산업(주)
(주)씨맥스
커뮤니케이션즈
한성산업(주)
(주)씨맥스
커뮤니케이션즈

종속기업 기말 순자산(A)
3,328,035
26,872,750
3,163,164
26,546,735

연결실체 지분율(B)
48.22%
27.53%
48.22%
27.53%

순자산 지분금액(AXB)
1,604,779
7,398,067
1,525,278
7,308,317

(+) 투자차액
429,124
470,485
429,124
470,485

(-) 내부거래효과 제거
(7,947)
(34,699)
(6,368)
(28,857)

기말 장부금액
2,025,956
7,833,853
1,948,034
7,749,945

12. 유형자산

당반기와 전반기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(1) 당반기

(단위 : 천원)

구분
토지
건물
구축물
기계장치
차량운반구
공구와기구
금형치공구
비품
건설중인
자산
합계

<취득원가>

당기초금액(2017.01.01)
49,715,358
31,524,214
3,253,906
67,512,574
3,760,290
1,099,176
16,877,085
1,893,318
28,276,112
203,912,033

취득원가
-
-
37,500
941,530
-
49,500
238,040
39,675
6,255,696
7,561,941

처분금액
-
-
-
(21,500)
(360,309)
-
-
-
-
(381,809)

본계정대체
-
-
-
149,700
-
-
512,560
156,710
(818,970)
-

차입원가자본화
-
-
-
-
-
-
-
-
509,698
509,698

기타증감액
-
-
-
-
-
-
(39,000)
-
-
(39,000)

당반기말금액(2017.06.30)
49,715,358
31,524,214
3,291,406
68,582,304
3,399,981
1,148,676
17,588,685
2,089,703
34,222,536
211,562,863

<감가상각누계액 >

당기초금액(2017.01.01)
-
(5,155,763)
(1,427,329)
(34,984,312)
(2,824,435)
(744,329)
(11,381,217)
(1,413,436)
-
(57,930,821)

처분금액
-
-
-
10,214
360,303
-
-
-
-
370,517

감가상각비
-
(526,876)
(97,881)
(3,534,108)
(252,144)
(84,770)
(1,332,477)
(54,176)
-
(5,882,432)

기타증감액
-
-
-
-
-
-
4,875
-
-
4,875

당반기말금액(2017.06.30)
-
(5,682,639)
(1,525,210)
(38,508,206)
(2,716,276)
(829,099)
(12,708,819)
(1,467,612)
-
(63,437,861)

<손상차손누계액>

당기초금액(2017.01.01)
-
-
(74,623)
(40,399)
-
-
-
(259,630)
-
(374,652)

손상차손인식
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

당반기말금액(2017.06.30)
-
-
(74,623)
(40,399)
-
-
-
(259,630)
-
(374,652)

<국고보조금>

당기초금액(2017.01.01)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

보조금수령
-
-
-
-
-
-
-
(50,000)
-
(50,000)

감가상각비
-
-
-
-
-
-
-
3,125
-
3,125

당반기말금액(2017.06.30)
-
-
-
-
-
-
-
(46,875)
-
(46,875)

<장부가액>

당기초금액(2017.01.01)
49,715,358
26,368,451
1,751,954
32,487,863
935,855
354,847
5,495,868
220,252
28,276,112
145,606,560

당반기말금액(2017.06.30)
49,715,358
25,841,575
1,691,573
30,033,699
683,705
319,577
4,879,866
315,586
34,222,536
147,703,475

(2) 전반기

(단위 : 천원)

구분
토지
건물
구축물
기계장치
차량운반구
공구와기구
금형치공구
비품
건설중인자산
합계

<취득원가>

전기초금액(2016.01.01)
42,128,938
21,320,249
2,841,011
51,933,762
3,620,575
931,483
13,653,318
1,751,097
32,915,409
171,095,842

취득원가
-
-
60,000
1,156,307
407,921
137,299
657,280
39,605
7,124,338
9,582,750

처분금액
-
-
-
(96,860)
(397,621)
-
(420,607)
-
(43,739)
(958,827)

본계정대체
493,581
-
-
8,857,584
-
-
1,906,538
-
(11,257,703)
-

차입원가자본화
-
-
-
-
-
-
-
-
276,351
276,351

기타증감액
-
-
-
-
-
-
(88,584)
-
-
(88,584)

전반기말금액(2016.06.30)
42,622,519
21,320,249
2,901,011
61,850,793
3,630,875
1,068,782
15,707,945
1,790,702
29,014,656
179,907,532

<감가상각누계액 >

전기초금액(2016.01.01)
-
(3,832,300)
(1,024,157)
(25,065,385)
(2,683,521)
(591,928)
(9,085,889)
(1,600,325)
-
(43,883,505)

처분금액
-
-
-
19,931
380,848
-
269,061
-
-
669,840

감가상각비
-
(365,576)
(94,529)
(3,296,436)
(317,998)
(73,807)
(1,201,164)
(30,636)
-
(5,380,146)

기타증감액
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

전반기말금액(2016.06.30)
-
(4,197,876)
(1,118,686)
(28,341,890)
(2,620,671)
(665,735)
(10,017,992)
(1,630,961)
-
(48,593,811)

<장부가액>

전기초금액(2016.01.01)
42,128,938
17,487,949
1,816,854
26,868,377
937,054
339,555
4,567,429
150,772
32,915,409
127,212,337

전반기말금액(2016.06.30)
42,622,519
17,122,373
1,782,325
33,508,903
1,010,204
403,047
5,689,953
159,741
29,014,656
131,313,721

13. 차입원가자본화

(1) 당반기와 전반기 중에 자본화된 차입원가는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기
전반기

건설중인자산
509,698
227,985

자본화이자율
2.36%~3.68%
2.17%~3.27%

(2) 차입원가를 자본화함에 따라 기간비용으로 회계처리했을 때와 비교하여 손익계산서 항목 중 이자비용이 당반기 및 전반기에 각각 509,698원 및 227,985천원 감소하였으며, 재무상태표 항목 중 건설중인자산이 당반기 및 전반기에 각각 509,698천원 및 227,985천원 증가하였습니다.

14. 무형자산

당반기말과 전기말 현재 무형자산의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

시설이용권
615,244
615,244

개발비
242,023
275,793

특허권
15,493
14,000

합 계
872,760
905,037

시설이용권은 시설을 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 비한정인 것으로 평가하였는 바, 동 시설이용권에 대해서는 상각하지 아니하였습니다.

15. 담보로 제공된 자산 등

(1) 당반기말 현재 연결실체의 채무 등을 위하여 담보로 제공된 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
담보권자
내역
담보제공자산
장부가액
담보설정금액

삼보산업
부산은행
차입금 담보
토지(1,3공장,공구상가)
12,741,790
58,967,200

건물/구축물(1,3공장,공구상가)
2,149,518

기계장치(1, 3공장)
1,216,606

토지(4공장)
5,522,905

건물/구축물/기계장치(4공장)
770,675

건설중인자산
21,803,946

비상장주식(*1)
28,002,970

신한은행
토지(2공장)
2,170,015
3,066,000

건물/구축물/기계장치(2공장)
343,036

당행예금
60,000

경남은행
토지(서산공장)
5,829,456
37,923,245

건물/구축물(서산공장)
13,824,858

기계장치(서산공장)
11,467,189

당행예금
180,000

저축성보험(방카슈랑스)
1,288,103

산업은행
당행예금
500,000
500,000

삼보오토
부산은행
토지/건물(예산)
1,345,530
22,464,000

기계장치
7,495,224

토지/건물(안산)
16,850,320

산업은행
토지/건물(안산)
13,200,000

토지/건물(서산)
13,595,068

기업은행
기계장치
1,455,177
1,955,485

합 계
148,612,386
138,075,930

(*1) 상기 비상장주식은 지배회사가 보유하고 있는 종속회사의 주식입니다.

(2) 당반기말 현재 연결실체가 타인으로부터 제공받은 담보 및 보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

제공자
내역
제공받은 금액
제공처

기술신용보증기금
기술부분신용보증
1,929,600
중소기업은행

서울보증보험
계약이행보증 등
700,340
노벨리스코리아 외

부산은행
물품대 지급보증
538,540
조달청 외

경남은행
물품대 지급보증
635,092
미래엔서해에너지

합 계
3,803,572

(3) 당반기말 현재 연결실체가 타인을 위하여 제공한 담보 및 보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

제공받은자
제공처
설정금액
내용

밀양자동차부품소재공단
부산은행
13,212,000
차입금연대보증

16. 보험가입자산

당반기말 현재 연결실체가 보험에 가입한 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
보험종류
자산
장부금액
부보액
보험회사명

삼보산업
화재보험
건물/구축물(1,3공장)
2,149,518
4,650,000
KB손해보험

기계장치(1,3공장)
1,216,606

비품(1,3공장)
3,486

건물/구축물(2공장)
343,036

건물/구축물(4공장)
770,675
3,582,820
한화손해보험

건물(서산)
13,824,858
15,747,873
KB손해보험

기계장치(서산)
11,467,189

비품(서산)
46,710

삼보오토
건물
8,833,307
34,283,817

삼성화재 및

한화손해보험

구축물
1,539,227

기계장치
17,354,239

공구와기구/금형치공구/비품
5,374,633

합 계
62,923,484
58,264,510

상기 보험의 부보액 중 34,888,575천원은 연결실체의 차입금과 관련하여 부산은행 등에 질권이 설정되어 있습니다. 연결실체는 상기 자산 이외에 차량운반구에 대하여 종합보험 및 책임보험에 가입하고 있으며, 가스사고배상보험 및 임직원에 대한 단체상해보험 등에 가입하고 있습니다.

17. 기타채무

당반기말과 전기말 현재 기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

기타채무

미지급금
14,951,678
-
11,295,989
-

미지급비용
2,231,657
-
2,659,964
-

임대보증금
-
15,000
-
13,000

금융보증계약부채
-
132,120
-
132,120

합 계
17,183,335
147,120
13,955,953
145,120

18. 장ㆍ단기 차입금

(1) 당반기말과 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
차입처
내역
이자율(%)
당반기말
전기말

삼보산업
부산은행
구매자금대출 등
4.27~5.22
74,600,000
82,200,000

어음할인(상환청구권유)(*)
4.67~4.78
10,573,788
13,345,899

기한부L/C
1.36~1.59
1,998,050
2,146,574

신한은행
구매자금대출
-
-
1,000,000

어음할인(상환청구권유)(*)
2.82~3.38
815,226
970,148

기한부L/C
3.00~3.50
2,568,238
4,407,535

기업은행
무역금융대출 등
3.63~6.61
6,700,000
6,700,000

어음할인(상환청구권유)(*)
3.20~6.83
786,464
2,222,726

기한부L/C
1.85~2.09
3,326,516
3,018,141

우리은행
기한부L/C
2.03~2.32
90,602
679,348

국민은행
어음할인(상환청구권유)(*)
4.08~9.93
500,057
-

기한부L/C
1.75~1.98
1,319,935
2,174,585

산업은행
일반자금대출
4.53
1,000,000
1,000,000

기한부L/C
1.93~2.11
4,111,610
5,259,685

KEB하나은행
어음할인(상환청구권유)(*)
2.86~3.65
2,112,842
1,106,350

드림저축은행
어음할인(상환청구권유)(*)
8.50
3,165,168
-

경남은행
구매자금대출 등
1.50~6.59
6,500,000
6,500,000

어음할인(상환청구권유)(*)
3.69~5.60
1,929,601
1,350,382

기한부L/C
1.41~1.64
1,087,185
71,272

한국수출입은행
외화차입금
3.60
2,735,040
2,900,400

삼보오토
기업은행
어음할인(상환청구권유)
2.85~3.08
1,527,505
3,237,736

부산은행
운영자금대출
3.77
3,000,000
3,000,000

합 계
130,447,827
143,290,781

(*) 연결실체는 당반기말 현재 부산은행 등과 82,086,521천원을 한도로 어음할인약정 등을 체결하고 있으며, 매출채권(받을어음) 중 일부를 금융기관에 할인하고 있습니다. 한편, 매출채권 채무자의 부도시 연결실체가 그 상환의무를 부담함에 따라 연결실체는 매출채권의 할인을 제거조건을 충족하지 못하는 금융자산의 양도로 보아 보고기간말 현재 만기가 도래하지 아니한 금액을 계속하여 매출채권으로 인식하고 있으며, 관련 금액을 단기차입금으로 계상하고 있습니다. 매출채권 할인에 따른 금리는 개별 매출채권에 따라 상이합니다.

(2) 당반기말과 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
차입처
내역
이자율(%)
당반기말
전기말

삼보산업
부산은행
일반시설자금
3.18
306,000
306,000

일반시설자금
4.78~4.94
7,183,150
-

경남은행
일반시설자금
4.33
4,000,000
4,000,000

온렌딩자금
5.18
11,908,800
13,848,800

재정자금
1.50~1.75
8,225,000
8,463,400

KB손해보험
보험계약대출
4.00~4.25
300,000
-

현대해상화재보험
보험계약대출
3.80~4.04
970,000
-

동부화재
보험계약대출
4.25
1,400,000
-

삼보오토
부산은행
일반자금대출
3.81 ~ 4.37
6,800,000
-

시설자금대출
3.53 ~ 3.85
8,542,500
15,720,000

기업은행
시설자금대출
3.92 ~ 4.08
1,552,000
1,749,000

산업은행
시설자금대출
4.22 ~ 4.30
11,000,000
7,700,000

합 계
62,187,450
51,787,200

유동성장기부채
(13,101,760)
(11,898,500)

차감잔액
49,085,690
39,888,700

(3) 당반기말 현재 장기차입금의 연도별 상환계획은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
차입금

2017.7.1~2018.6.30
13,101,760

2018.7.1~2019.6.30
11,171,960

2019.7.1~2020.6.30
11,427,960

2020.7.1~
26,485,770

합 계
62,187,450

19. 기타부채

당반기말과 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

유동부채:

선수금
5,866
4,266

예수금
49,414
101,502

부가세예수금
47,102
544,672

합 계
102,382
650,440

20. 순확정급여부채

연결실체는 자격요건을 갖춘 임직원을 위하여 확정급여형 퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 연결실체의 확정급여제도에 대해서는 별도의 사외적립자산이 수탁자에 의하여 운용되고 있으며, 확정급여채무의 현재가치, 관련 당기근무원가 및 과거근무원가는 예측단위적립방식을 사용하여 측정되었습니다. 

(1) 당반기말과 전기말 현재 연결실체의 순확정급여부채와 관련된 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

확정급여채무의 현재가치
8,847,032
8,359,251

사외적립자산의 공정가치
(2,346,467)
(2,670,504)

국민연금전환금
(30,881)
(30,880)

재무상태표상 순확정급여부채
6,469,684
5,657,867

(2) 당반기와 전반기 중 확정급여채무의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기
전반기

기초
8,359,252
6,834,195

당기근무원가
1,024,477
933,215

이자비용
79,221
60,772

퇴직금지급액
(433,411)
(334,876)

재측정요소

- 재무적 가정의 변동으로 인한 보험수리적손익
-
307,135

- 인구통계적 가정의 변동으로 인한 보험수리적손익
(50,628)
-

- 경험적 조정으로 인한 보험수리적손익
(131,879)
365,947

기말
8,847,032
8,166,388

(3) 당반기와 전반기 중 사외적립자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기
전반기

기초
2,670,504
2,717,915

기대수익
30,529
31,392

지급액
(348,358)
(90,102)

재측정요소

- 사외적립자산의 수익
(이자수익에 포함된 금액 제외)
(6,208)
(8,549)

기말
2,346,467
2,650,656

(4) 당반기와 전반기 손익으로 인식된 비용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기
전반기

당기근무원가
1,024,477
933,215

이자원가
79,221
60,772

사외적립자산 기대수익
(30,529)
(31,392)

합 계
1,073,169
962,595

21. 우발채무 및 약정사항

(1) 당반기말 현재 금융기관과의 약정사항의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : USD, 천원)

구분
은행명
구분
한도액
사용액
미사용액

삼보산업
부산은행
당좌차월
200,000
-
200,000

운전자금대출
50,100,000
44,483,150
5,616,850

기타원화지급보증
800,000
538,540
261,460

기한부L/C
USD 2,000,000
USD 1,753,290
USD 246,710

할인어음
17,400,000
10,573,788
6,826,212

구매자금대출
37,300,000
37,300,000
-

시설자금대출
306,000
306,000
-

하나은행
외상채권담보대출
35,500,000
2,112,842
33,387,158

구매자금대출
1,000,000
-
1,000,000

국민은행
기한부L/C
USD 1,940,000
USD 1,158,244
USD 781,756

외상채권담보대출
500,057
500,057
-

기업은행
구매자금대출
3,490,000
3,490,000
-

무역금융대출
2,990,000
2,990,000
-

일반자금대출
550,000
220,000
330,000

기한부L/C
USD 4,400,000
USD 2,919,021
USD 1,480,979

B2B팩토링채권
1,486,464
786,464
700,000

신한은행
외상채권담보대출
12,500,000
3,068,591
9,431,409

기한부L/C
USD 4,000,000
USD 2,253,631
USD 1,746,369

우리은행
기한부L/C
USD 79,504
USD 79,504
-

경남은행
할인어음
2,500,000
1,929,601
570,399

시설자금대출
15,908,800
15,908,800
-

재정자금대출
8,225,000
8,225,000
-

원화지급보증
635,092
635,092
-

구매자금대출
6,500,000
6,500,000
-

기한부L/C
USD 1,000,000
USD 954,005
USD 45,995

한국산업은행
기한부L/C
USD 4,300,000
USD 3,607,941
USD 692,059

운전자금대출
1,000,000
1,000,000
-

드림저축은행
외상채권담보대출
3,200,000
3,165,168
34,832

한국수출입은행
외화대출
USD 2,400,000
USD 2,400,000
-

삼보오토
부산은행
시설자금대출
15,720,000
15,342,500
377,500

무역금융
3,000,000
3,000,000
-

기업은행
외상매출채권담보대출
4,000,000
793,920
3,206,080

할인어음
5,000,000
733,585
4,266,415

시설자금대출
1,749,000
1,552,000
197,000

산업은행
시설자금대출
11,000,000
11,000,000
-

22. 자본금과 자본잉여금

(1) 당반기말과 전기말 현재 연결실체의 자본금 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

수권주식수
140,000,000 주
140,000,000 주

주당금액
500
500

발행주식수
1,400,000 주
1,400,000 주

보통주자본금
700,000,000
700,000,000

(2) 당반기말과 전기말 현재 연결실체의 자본잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

재평가적립금
2,103,102
2,103,102

기타자본잉여금
242,289
242,289

합 계
2,345,391
2,345,391

23. 기타포괄손익누계액

당반기말과 전기말 현재 연결실체의 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

지분법자본변동
(26,766)
(26,766)

24. 이익잉여금

당반기말과 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

법정적립금

이익준비금
166,770
166,770

임의적립금

기업합리화적립금
936,260
936,260

재무구조개선적립금
75,770
75,770

기타임의적립금
2,771,545
2,771,545

확정급여제도의 재측정요소
(1,145,837)
(1,306,138)

지분법 이익잉여금 변동
(4,226)
(10,813)

미처분이익잉여금
15,368,006
16,671,567

합 계
18,168,288
19,304,961

25. 매출

당반기와 전반기의 매출 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기
전반기

3개월
누적
3개월
누적

국내매출액
63,862,752
132,224,722
70,199,946
133,983,375

수출매출액
22,685,530
49,035,610
14,680,474
28,897,903

합 계
86,548,282
181,260,332
84,880,420
162,881,278

26. 판매비와 관리비

당반기와 전반기 중 발생한 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기
전반기

3개월
누적
3개월
누적

직원급여
780,414
1,565,769
779,677
1,562,553

상여금
202,530
384,959
217,817
353,691

퇴직급여
72,211
234,787
134,629
244,931

복리후생비
132,159
257,048
134,713
286,379

광고선전비
-
1,800
780
1,920

세금과공과
68,086
131,847
69,028
125,472

통신비
11,565
23,892
12,117
24,557

수도광열비
1,384
3,355
1,652
3,451

접대비
90,713
212,040
119,988
273,282

여비교통비
38,464
80,162
46,389
87,271

차량유지비
47,124
98,388
55,130
104,708

지급수수료
305,927
610,183
297,187
638,874

소모품비
22,806
40,185
16,047
42,024

도서인쇄비
1,704
4,675
3,490
12,538

교육훈련비
(487)
2,757
(710)
4,184

보험료
38,718
71,483
42,447
73,584

운반비
678,047
1,388,701
742,204
1,411,700

감가상각비
58,638
105,653
56,947
109,114

대손상각비
-
-
60,107
60,107

지급임차료
5,717
13,757
10,460
20,960

수출제경비
89,357
274,261
47,523
68,091

회의비
706
2,511
375
1,850

무형자산상각
17,792
35,477
17,339
28,595

잡비
46,467
83,273
38,214
68,620

판매비와관리비 계
2,710,042
5,626,963
2,903,550
5,608,456

27. 기타수익 및 기타비용

당반기와 전반기 중 발생한 기타수익 및 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

계정과목
당반기
전반기

3개월
누적
3개월
누적

기타수익 :

수입임대료
2,859
7,486
4,528
9,055

유형자산처분이익
10,634
19,540
1,191
19,928

채무면제이익
-
-
-
167

잡이익
9,467
27,093
34,009
55,225

기타수익 계
22,960
54,119
39,728
84,375

기타비용 :

기부금
12,643
12,643
10,000
20,600

유형자산처분손실
5,677
5,677
174,013
175,780

잡손실
6,063
12,238
14,108
23,398

기타비용 계
24,383
30,558
198,121
219,778

28. 비용의 성격별 분류

당반기와 전반기 중 발생한 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기
전반기

3개월
누적
3개월
누적

제ㆍ상품과 재공품의 변동
(1,135,751)
(1,838,818)
(5,012,355)
(5,989,068)

원재료의 사용액
70,209,149
142,943,790
66,983,070
131,759,229

종업원급여
4,326,001
11,135,023
7,223,566
12,648,657

감가상각비 및 손상차손
2,845,549
5,879,307
2,787,560
5,380,146

운반비
15,926
1,473,719
793,396
1,512,121

지급수수료
291,675
1,151,253
479,999
1,008,997

지급임차료
70,796
158,846
65,735
128,570

기타
7,808,815
17,468,520
10,446,406
15,011,686

매출원가 및 판관비의 합계
84,432,160
178,371,640
83,767,377
161,460,338

29. 금융수익 및 금융비용

당반기와 전반기 중 발생한 금융수익 및 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기
전반기

3개월
누적
3개월
누적

금융수익 :

이자수익
1,447
19,194
3,656
16,285

배당금수익
-
-
11
52

외환차익
329,597
885,238
370,753
532,777

외화환산이익
63,670
271,671
20,737
417,935

파생상품거래이익
-
405,358
316,864
1,014,340

파생상품평가이익
789,220
148,991
326,541
114,885

금융수익 소계
1,183,934
1,730,452
1,038,562
2,096,274

금융비용 :

이자비용
1,909,692
3,767,627
1,864,872
3,838,224

외환차손
215,036
468,921
209,053
607,507

외화환산손실
1,099,379
143,589
418,208
131,721

파생상품거래손실
625,371
422,714
573,512
836,291

파생상품평가손실
-
27,980
-
481,079

매출채권처분손실
26,924
68,636
80,396
80,396

매도가능증권손상차손
703
703
-
-

투자자산손상차손
750,357
750,356
-
-

금융비용 소계
4,627,462
5,650,526
3,146,041
5,975,218

순금융수익(비용)
(3,443,528)
(3,920,074)
(2,107,479)
(3,878,944)

30. 법인세비용

법인세비용
은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다.
2017년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상평균연간법인세율은 17.24%입니다.

31. 주당손실

(1) 기본주당순손실의 산출내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 원, 주)

내 역
당반기
전반기

3개월
누적
3개월
누적

반기순손실
(1,061,784,204)
(1,303,560,962)
(471,761,077)
(1,061,821,988)

가중평균유통보통주식수
1,400,000
1,400,000
1,400,000
1,400,000

기본주당순손실
(758)
(931)
(337)
(758)

(2) 연결실체는 장래에 보통주의 발행을 청구할 수 있는 잠재적 보통주를 발행하고 있지 아니하므로 희석주당순이익은 기본주당순이익과 동일합니다.

32. 특수관계자

(1) 당반기와 전기말 현재 연결실체의 특수관계자 현황은 다음과 같습니다.

구분
당반기말
전기말

관계기업
한성산업(주)
한성산업(주)

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
(주)씨맥스커뮤니케이션즈

기타 특수관계자
호진산업(주)
호진산업(주)

(주)해창
(주)해창

(2) 당반기와 전반기 중 특수관계자와의 거래내역은 다음과 같습니다.

1) 당반기

(단위 : 천원)

구분
매출
매입
수입임대료
이자비용
차입금 차입
차입금 상환
유형자산처분

한성산업(주)
170,076
4,497,760
-
-
-
-
7,000

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
-
-
-
117,332
11,000,000
11,000,000
-

호진산업(주)
780,453
6,448,322
3,636
-
-
-
-

(주)해창
198,320
3,314,984
-
-
-
-
-

합 계
1,148,849
14,261,066
3,636
117,332
11,000,000
11,000,000
7,000

2) 전반기

(단위 : 천원)

구분
매출
매입
수입임대료
이자비용
차입금 차입
차입금의 상환
유형자산처분

한성산업(주)
-
2,530,093
-
-
-
-
-

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
-
-
-
20,055
6,000,000
6,000,000
-

호진산업(주)
539,301
7,013,696
5,455
-
-
-
-

(주)해창
264,682
4,093,545
-
-
-
-
4,000

합 계
803,983
13,637,334
5,455
20,055
6,000,000
6,000,000
4,000

(3) 당반기와 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무 내역은 다음과 같습니다.

1) 당반기말

(단위 : 천원)

구분
매출채권
미수금
선급금
매입채무
미지급금

한성산업(주)
-
7,700
-
3,286,498
51,262

호진산업(주)
477,406
-
351,383
460,000
-

(주)해창
14,881
-
29,616
700,000
-

합 계
492,287
7,700
380,999
4,446,498
51,262

2) 전기말

(단위 : 천원)

구분
매출채권
매입채무
미지급금

한성산업(주)
-
3,309,314
61,218

호진산업(주)
309,879
720,979
-

(주)해창
-
773,335
-

합 계
309,879
4,803,628
61,218

(4) 당반기말 현재 특수관계자로부터 제공받은 담보의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

특수관계구분
특수관계자
물건
설정금액
담보권자

임원
대표이사
토지, 건물 외
3,000,000
하나은행

주식(상장)
8,000,000
신한은행

집합건물
800,000
신한은행

주식(상장)
6,927,720
부산은행

합 계
18,727,720

(5) 당반기말 현재 연결실체는 대표이사로부터 차입금과 관련하여 지급보증을 제공받고 있습니다.

(6) 당반기 및 전반기 중 주요경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기
전반기

단기급여 등
958,707
782,168

퇴직급여
84,024
90,428

합 계
1,042,731
872,596

연결실체의 주요 경영진에는 등기 임원인 이사 및 감사 등이 포함되어 있습니다.

33. 현금흐름표

(1) 당반기와 전반기 중 영업에서 창출된 현금흐름의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기
전반기

가.반기순손실
(1,342,475)
(1,683,563)

나.현금의 유출이 없는 비용등의 가산
12,976,841
11,501,400

법인세비용(수익)
801,606
(473,535)

감가상각비
5,879,306
5,380,146

퇴직급여
1,073,169
962,596

대손상각비
-
60,107

유형자산처분손실
5,677
175,780

파생상품거래손실
422,714
836,291

파생상품평가손실
27,980
481,079

외화환산손실
143,589
131,721

이자비용
3,767,627
3,838,224

무형자산상각비
35,477
28,595

매출채권처분손실
68,636
80,396

매도가능증권손상차손
703
-

투자자산손상차손
750,357
-

다.현금의 유입이 없는 수익등의 차감
(1,594,022)
(2,019,735)

외화환산이익
271,671
417,936

유형자산처분이익
19,539
19,928

지분법이익
466,951
436,309

이자수익
19,194
16,285

배당금수익
-
52

파생상품거래이익
405,358
1,014,340

파생상품평가이익
148,991
114,885

재고자산평가손실환입
262,318
-

(단위 : 천원)

구분
당반기
전반기

라.영업활동으로 인한 자산 부채의 변동
(113,545)
6,760,170

매출채권의 증감
9,401,583
13,184,650

기타채권의 증감
249,498
70,819

기타유동자산의 증감
111,332
(2,005,844)

재고자산의 증감
(5,526,633)
(7,831,351)

매입채무의 증감
(1,966,238)
3,626,892

기타부채의 증감
(618,185)
(33,180)

기타채무의 증감
(1,679,850)
(7,042)

퇴직금의 지급
(423,268)
(334,876)

사외적립자산의 증감
338,216
90,102

영업에서 창출된 현금흐름 합계
9,926,799
14,558,272

(2) 당반기와 전반기의 투자와 재무활동 중 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기
전반기

장기차입금의 유동성 대체
3,956,160
3,522,900

건설중인자산 대체
818,970
11,257,703

유형자산 취득 관련 미지급금 증감
4,865,182
1,421,967

유형자산 처분 관련 미수금 증감
7,837
4,499

유형자산 제품 대체
39,000
88,584

34. 위험관리

(1) 외환위험

연결실체는 알루미늄 업종의 특성상 수입의존도가 매우 높은 편이며, 미국, 중국, 일본, 남미 등에서 주로 원재료를 구매하고 있습니다. 수입의 결제방식은 대체로 Usance를사용하고, 일부는 D/P, T/T 등으로 결제함에 따라 환율 변동위험에 노출되어 있습니다. 연결실체가 노출되어 있는 환율 변동위험의 주요 통화는 미국달러입니다. 외환위험관리의 목표는 환율 변동으로 인한 불확실성과 손익 변동을 최소화함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.

(2) 신용위험

금융자
산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 연결실체는 현금및현금성자산을 신용등급이 우수한 금융기관에 예치하고 있어, 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 연결실체는 거래상대방의 신용에 따라 필요한 경우 담보 및기타신용보강을 요구하고 있습니다. 

(3) 유동성위험

유동성 위험은 회사의 경영환경 또는 금융시장의 악화로 인해 당사가 부담하고 있는 단기 채무를 적기에 이행하지 못할 위험으로 정의됩니다.

신중한 유동성 위험 관리는 충분한 현금및현금성자산 보유 및 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 등을 포함하고 있습니다.

(4) 이자율위험

이자율 위험은 미래 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금과 예금에서 발생하고 있습니다. 당사의 이자율위험관리 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 이를 위해 근본적으로 영업현금 유입 확대를 통한 외부차입의 최소화, 고금리 차입금을 저금리 차임금으로 전환, 장/단기 차입구조 개선, 주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시 및 대응방안 수립 등을 통해 선제적으로 이자율 위험을 관리하고 있습니다. 당사는 당반기말 현재 순차입 상태로 이자율 상승에 따라 순이자 비용이 증가할 위험에 일부 노출되어 있으나, 내부적으로 금융기관 협의하에 금리 인하와 영업활동으로 인한 현금 유입으로 단기차입금과 예금을 적절히 운영함으로써 이자율변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다. 

(5) 가격위험

연결실체의 원재료 구매는 국내 및 수입으로 구분되며, 런던금속거래소(LME) 시세에 따라 가격 영향을 받고 있습니다. 당사는 원재료 공급처의 안정적인 확보 및 단가를 관리하기 위하여 장/단기 물품공급계약을 체결하고 있습니다.

(6) 자본 위험 관리

연결실체의 자본위험 관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며, 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링 하여 필요할 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다.

당반기말과 전기말 현재 부채비율, 순차입금비율은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기말
전기말

부채 (A)
238,613,376
238,693,512

자본 (B)
36,556,685
37,688,252

현금및현금성자산 및 금융기관예치금 (C)
9,003,205
7,925,549

차입금 (D)
192,635,277
195,077,981

부채비율 (A/B)
652.72%
633.34%

순차입금비율 (D-C)/B
502.32%
496.58%

35. 영업부문

(1) 연결실체는 전략적 영업단위 2개 보고부문을 가지고 있습니다. 전략적 영업단위들은 서로 다른 제품을 제공하며, 각 영업단위별로 요구되는 기술과 마케팅 전략이 다르므로 분리되어 관리되고 있습니다.

연결실체 내 각 보고부문의 영업내용은 다음과 같습니다.

보고부문
영업의 내용

알루미늄합금괴
알루미늄합금괴의 제조 및 판매

자동차부품
자동차부품의 제조 및 판매

(2) 연결실체의 당반기와 전반기의 보고부문에 대한 정보는 다음과 같습니다.

1) 당반기

(단위 : 천원)

구분
알루미늄합금괴
자동차부품
부문 소계
조정
합계

외부수익
162,888,968
29,725,213
192,614,181
(11,353,849)
181,260,332

영업이익(손실)
2,131,341
736,574
2,867,915
20,778
2,888,693

법인세비용차감전부문손익
(237,670)
(10,410)
(248,080)
(292,789)
(540,869)

부문자산
207,325,594
104,744,287
312,069,881
(36,899,821)
275,170,060

부문부채
191,124,533
54,966,047
246,090,580
(7,477,204)
238,613,376

2) 전반기

(단위 : 천원)

구분
알루미늄합금괴
자동차부품
부문 소계
조정
합계

외부수익
147,262,754
27,775,753
175,038,507
(12,157,229)
162,881,278

영업이익(손실)
2,700,120
(1,294,838)
1,405,282
15,657
1,420,939

법인세비용차감전부문손익
(380,730)
(1,792,025)
(2,172,755)
15,656
(2,157,099)

부문자산
202,616,965
89,567,281
292,184,246
(31,404,461)
260,779,785

부문부채
181,939,472
37,134,625
219,074,097
(1,392,326)
217,681,771

(3) 당반기와 전반기 중 지역별 매출정보는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당기
전기

국내
132,224,722
133,983,375

수출
49,035,610
28,897,903

합계
181,260,332
162,881,278

(4) 당기 중 연결실체 전체 매출액의 10%이상을 차지하는 외부고객으로부터의 매출액은 20,265,466천원이며, 전기에 10%이상을 차지하는 외부고객으로부터의 매출액은 21,245,203천원입니다.

36. 계속기업가정에 관한 불확실성

연결실체의 재무제표는 회사가 계속기업으로서 존속할 것이라는 가정을 전제로 작성되었습니다. 따라서 자산과 부채를 정상적인 영업활동을 통하여 장부가액을 회수하거나 상환할 수 있다는 가정하에서 회계처리되었습니다. 그러나 연결실체의 당반기 당기순손실이 1,342백만원이고 당기말 현재 유동부채가 유동자산을 70,934백만원만큼 초과합니다. 이러한 상황은 계속기업으로서 그 존속능력에 의문을 제기하고 있습니다.

상기 계속기업으로서의 존속문제에 대해 회사는 기존 단기차입금의 연장 등을 실시하여 자금을 조달할 계획으로 있으며, 경영개선계획을 시행하고 있습니다. 회사의 재무제표 작성에 전제가 된 계속기업가정의 타당성에 대해 의문이 제기되는 상황하에서 부채상환과 기타 자금수요를 위해 필요한 자금조달계획과 안정적인 영업이익 달성을 위한 재무 및 경영개선계획의 성패에 따라 그 타당성이 좌우되는 중요한 불확실성이 존재하고 있습니다.

만일 이러한 계획에 차질이 있어서 회사가 계속기업으로서 존속하기 어려운 경우에는 회사의 자산과 부채를 정상적인 영업활동과정을 통하여 장부가액으로 회수하거나상환하지 못할 수도 있습니다. 이와 같은 불확실성의 결과로 계속기업가정이 타당하지 않을 경우에 발생될 수도 있는 자산과 부채의 금액 및 분류표시와 관련 손익항목에 대한 수정사항은 재무제표에 반영되어 있지 않습니다.

4. 재무제표

1. 재무상태표

재무상태표

제 43 기 반기말 2017.06.30 현재

제 42 기말 2016.12.31 현재

(단위 : 원)

제 43 기 반기말

제 42 기말

자산

유동자산

84,041,390,911

83,109,361,034

현금및현금성자산

608,069,594

230,988,040

매출채권 및 기타유동채권

54,069,685,010

56,844,601,652

기타금융자산

892,991,066

1,441,684,569

재고자산

27,619,416,886

23,922,126,432

당기법인세자산

4,247,466

15,661,756

기타자산

846,980,889

654,298,585

비유동자산

117,495,626,254

117,768,103,145

기타금융자산

5,729,987,068

4,843,935,220

유형자산

78,899,600,729

79,498,854,053

무형자산

615,244,000

615,244,000

기타채권

174,382,760

137,808,760

종속기업, 조인트벤처와 관계기업에 대한 투자자산

32,074,202,000

32,074,202,000

이연법인세자산

2,209,697

598,059,112

자산총계

201,537,017,165

200,877,464,179

부채

유동부채

162,391,628,726

167,046,008,568

매입채무 및 기타유동채무

25,850,574,005

20,566,711,606

단기차입금

136,415,082,830

145,770,045,235

기타유동금융부채

24,104,884

0

기타유동비금융부채

101,867,007

709,251,727

비유동부채

27,390,432,188

20,854,921,298

장기매입채무 및 기타비유동채무

147,120,000

145,120,000

차입금

23,798,190,000

17,901,200,000

퇴직급여채무

3,445,122,188

2,808,601,298

이연법인세부채

0

0

부채총계

189,782,060,914

187,900,929,866

자본

자본금

700,000,000

700,000,000

자본금

700,000,000

700,000,000

기타자본구성요소

2,345,390,824

2,345,390,824

이익잉여금(결손금)

8,709,565,427

9,931,143,489

자본총계

11,754,956,251

12,976,534,313

자본과부채총계

201,537,017,165

200,877,464,179

2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서

제 43 기 반기 2017.01.01 부터 2017.06.30 까지

제 42 기 반기 2016.01.01 부터 2016.06.30 까지

(단위 : 원)

제 43 기 반기

제 42 기 반기

3개월

누적

3개월

누적

매출액

77,471,096,364

162,888,968,208

77,201,693,065

147,262,754,037

매출원가

73,391,390,831

156,397,751,368

72,924,962,248

140,290,114,524

매출총이익

4,079,705,533

6,491,216,840

4,276,730,817

6,972,639,513

판매비와관리비

2,147,977,543

4,359,876,067

2,236,912,484

4,272,519,232

영업이익(손실)

1,931,727,990

2,131,340,773

2,039,818,333

2,700,120,281

기타이익

19,196,331

40,116,844

34,947,779

76,231,317

기타손실

24,382,494

30,557,846

47,829,741

69,433,935

금융수익

1,108,714,624

1,964,604,660

972,020,618

1,635,163,813

금융비용

4,240,307,265

4,810,125,808

2,854,180,992

5,159,120,637

법인세비용차감전순이익(손실)

(1,205,050,814)

(704,621,377)

144,775,997

(817,039,161)

법인세비용

(103,025,753)

578,493,013

94,333,869

(282,792,613)

당기순이익(손실)

(1,102,025,061)

(1,283,114,390)

50,442,128

(534,246,548)

법인세비용차감후기타포괄손익

60,428,237

61,536,328

(252,602,717)

(310,456,593)

보험수리적손실

60,428,237

61,536,328

(252,602,717)

(310,456,593)

총포괄손익

(1,041,596,824)

(1,221,578,062)

(202,160,589)

(844,703,141)

주당손익

기본주당이익(손실)

(787)

(917)

36

(382)

3. 자본변동표

자본변동표

제 43 기 반기 2017.01.01 부터 2017.06.30 까지

제 42 기 반기 2016.01.01 부터 2016.06.30 까지

(단위 : 원)

자본

자본금

자본잉여금

기타포괄손익누계액

이익잉여금

자본 합계

2016.01.01 (기초자본)

700,000,000

2,345,390,824

14,323,630,636

17,369,021,460

자본의 변동

당기순이익(손실)

당기순이익(손실)

(534,246,548)

(534,246,548)

보험수리적손익

(310,456,593)

(310,456,593)

2016.06.30 (기말자본)

13,478,927,495

16,524,318,319

2017.01.01 (기초자본)

700,000,000

2,345,390,824

9,931,143,489

12,976,534,313

자본의 변동

당기순이익(손실)

당기순이익(손실)

(1,283,114,390)

(1,283,114,390)

보험수리적손익

61,536,328

61,536,328

2017.06.30 (기말자본)

700,000,000

2,345,390,824

8,709,565,427

11,754,956,251

5.현금흐름표

현금흐름표

제 43 기 반기 2017.01.01 부터 2017.06.30 까지

제 42 기 반기 2016.01.01 부터 2016.06.30 까지

(단위 : 원)

제 43 기 반기

제 42 기 반기

영업활동현금흐름

9,177,493,445

13,673,775,559

당기순이익(손실)

(1,283,114,390)

(534,246,548)

당기순이익조정을위한가감

10,449,193,545

14,202,558,887

감가상각비

2,233,098,091

2,189,906,566

법인세비용

578,493,013

(282,792,613)

대손상각비

0

60,107,051

퇴직급여

532,887,320

481,718,391

유형자산처분손실

5,677,084

25,488,729

매출채권처분손실

68,636,146

80,091,485

파생상품거래손실

422,713,895

688,472,868

파생상품평가손실

24,104,884

481,079,363

투자자산손상차손

750,357,002

0

매도가능증권손상차손

702,500

0

외화환산손실

107,474,528

109,250,801

이자비용

3,241,003,421

3,386,457,057

유형자산감액

0

0

투자자산처분손실

0

0

외화환산이익

(208,000,552)

(397,198,478)

유형자산처분이익

(19,539,457)

(17,583,909)

이자수익

(10,849,400)

(8,322,549)

배당금수익

(313,600,000)

(51,504)

파생상품거래이익

(405,358,092)

(716,206,448)

파생상품평가이익

(148,991,066)

(63,892,728)

투자자산처분이익

0

0

매출채권의 감소(증가)

2,676,169,845

10,053,266,956

미수금의 감소(증가)

(110,590,189)

4,462,293

선급금의 감소(증가)

(325,449,842)

(1,749,150,735)

선급비용의 감소(증가)

132,767,538

61,090,609

부가세예수금의 증가

(497,569,359)

0

선급부가가치세의 감소(증가)

0

(256,976,240)

재고자산의 감소(증가)

(3,697,290,454)

(5,156,954,130)

보증금의 감소(증가)

0

0

매입채무의 증가(감소)

3,917,829,911

3,771,551,052

선수금의 증가(감소)

(68,527,957)

(773,969)

예수금의 증가(감소)

(41,287,404)

(33,491,958)

미지급금의 증가(감소)

1,770,597,470

1,542,337,976

미지급비용의 증가(감소)

(348,791,631)

42,057,021

사외적립자산의 증가

338,215,910

90,102,190

퇴직금의 지급

(155,689,610)

(181,486,260)

법인세납부(환급)

11,414,290

5,463,220

투자활동현금흐름

(2,224,226,462)

(1,986,541,139)

이자수취

17,132,101

59,479,991

배당금수취

313,600,000

51,504

단기금융상품의 감소

0

480,000,000

장기금융상품의 감소

689,533,000

8,000,000

만기보유증권의 처분

0

0

단기대여금의 감소

66,965,000

108,725,000

보증금(유동)의 감소

373,967,059

504,981,234

보증금(비유동)의 감소

0

0

파생상품의 정산

701,684,569

160,343,344

유형자산의 처분

17,318,184

52,378,254

단기금융상품의 증가

(4,000,000)

(8,000,000)

단기대여금의 증가

(198,540,000)

(47,500,000)

매도가능금융자산의 취득

(702,500)

0

만기보유금융자산의 취득

0

(1,655,000)

장기금융상품의 증가

(2,325,941,850)

(1,469,111,446)

보증금(유동)의 증가

(121,102,450)

(466,688,600)

보증금(비유동)의 증가

(36,574,000)

(67,736,397)

유형자산의 취득

(1,717,565,575)

(1,299,809,023)

재무활동현금흐름

(6,576,185,429)

(12,066,319,841)

임대보증금의 증가

2,000,000

0

단기차입금의 차입

122,239,778,089

127,485,173,105

장기차입금의 차입

9,853,150,000

0

이자의 지급

(3,220,739,048)

(3,531,826,684)

단기차입금의 상환

(133,271,974,470)

(135,844,666,262)

유동성장기부채의 상환

(2,178,400,000)

(175,000,000)

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과

0

0

현금의 증가(감소)

377,081,554

(379,085,421)

기초의 현금

230,988,040

928,341,612

기말현금및현금성자산

608,069,594

549,256,191

5. 재무제표 주석

1.일반사항

삼보산업주식회사(이하 "당사")는 1974년 2월 8일 알루미늄합금괴의 제조 및 판매를 목적으로 설립되었고, 1993년 11월 30일에 코스닥시장에 상장하였으며, 설립 이후 수차례의 증자를 거쳐 당반기말 현재의 자본금은 7억원이며, 본사 및 공장은 경남 창원시 진해구 남의로 21번길 36에 소재하고 있습니다. 

당반기말 현재 당사의 주요 주주는 다음과 같습니다.

주주명
소유주식수(주)
지분율(%)

이태용
589,680
42.12

이정용
218,650
15.62

이수용
76,540
5.47

이진용
73,360
5.24

정용희
40,800
2.91

기타주주
400,970
28.64

계
1,400,000
100.00

2. 중요한 회계정책

당사의 재무제표는 한국채택국제회계기준 제 1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 당사의 2017년 6월 30일로 종료하는 6개월 보고기간에 대한
반기재무제표
는 기업회계기준서 제1034호 "중간재무보고"에 따라 작성되었습니다. 이
반기재무제표
는 보고기간말인 2017년 6월 30일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 

(1) 재무제표 작성기준

1) 당사가 채택한 제ㆍ개정 기준서

당사
는
201
7
년
1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 개정 기준서를 신규로 적용하였으며, 이로 인하여 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다.

- 기준서 제1007호 '현금흐름표' 개정

재무활동에서 생기는 부채 변동을 현금흐름에서 생기는 변동과 비현금거래로 인한 변동 등으로 구분하여 공시하도록 하였습니다.

- 기준서 제1012호 '법인세' 개정

공정가치로 측정하는 채무상품의 공정가치가 세무기준액에 미달하는 경우 미실현손실에 대해서 일시적차이가 존재한다는 점을 명확히 하였습니다. 

- 기준서 제1112호 '투자기업에 대한 지분의 공시' 개정 
타 기업에 대한 지분이 기준서 제1105호에 따라 매각예정이나 중단영업으로 분류되더라도, 기준서 제1112호에서 규정하고 있는 요약재무정보를 제외한 다른 항목의 공시는 요구됨을 명확히 하였습니다. 

당사의 2017년 6월 30일로 종료하는 6개월 보고기간에 대한
반기재무제표
는 기업회계기준서 제1034호 "중간재무보고"에 따라 작성되었습니다. 이
반기재무제표
는 보고기간말인 2017년 6월 30일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다.

2) 당사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

당사는 제정 또는 공표됐으나 2017년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지

않았고,

조기

적용하지

않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

- 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 
벤처캐피탈 투자기구, 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분을 지분법이 아닌 공정가치로 평가할 경우, 각각의 지분별로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 소급하여 적용하며, 조기 적용이 허용됩니다.
당사는 벤처캐피탈 투자기구 등에 해당하지 않아 상기 면제규정을 적용하지 않으므로, 동 개정으로 인해 재무제표에중요한 영향은 없습니다. 

- 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 당사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급ㆍ선수취 대가' 제정 
제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 또한, 선지급이나 선수취가 여러 차례에 걸쳐 이루어지는 경우 대가의 선지급이나 선수취로 인한 거래일을 각각 결정합니다. 동 해석서는 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용이 허용됩니다.

당사는 동 해석서의 제정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을것으로 예상하고 있습니다.

- 기준서 제1109호 '금융상품' 제정

2015년 9월 25일 제정된 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 2018년 1월 1일이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는현행 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'을 대체할 예정입니다. 회사는 기업회계기준서 제1109호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할예정입니다.

새로운 기업회계기준서 제1109호는 소급 적용함이 원칙이나, 금융상품의 분류, 측정, 손상의 경우 비교정보 재작성을 면제하는 등 일부 예외조항을 두고 있고, 위험회피회계의 경우 옵션의 시간가치 회계처리 등 일부 예외조항을 제외하고는 전진적으로 적용합니다.

기업회계기준서 제1109호의 주요 특징으로 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거한 금융자산의 분류와 측정, 기대신용손실에 기초한 금융상품의 손상모형, 위험회피회계 적용조건을 충족하는 위험회피대상항목과 위험회피수단의 확대 또는 위험회피효과 평가방법의 변경 등을 들 수 있습니다.

당사는 기업회계기준서 제1109호의 도입과 관련하여 금융상품 보고와 관련한 내부관리 프로세스 정비 또는 회계처리시스템 변경 작업에 착수하지 못하였고, 동 기준서를 적용할 경우 재무제표에 미칠 수 있는 재무적 영향을 분석하지 못했습니다. 

① 금융자산의 분류 및 측정

새로운 기업회계기준서 제1109호를 적용할 경우 회사는 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에 근거하여 다음 표와 같이 금융자산을 후속적으로 상각후원가, 기타포괄손익-공정가치, 당기손익-공정가치로 측정되도록 분류하고, 복합계약이 금융자산을 주계약으로 포함하는 경우에는 내재파생상품을 분리하지 않고 해당 복합계약 전체를 기준으로 금융자산을 분류합니다.

계약상 현금흐름 특성

원금과 이자만으로 구성
그 외의 경우

사업모형
계약상 현금흐름 수취 목적

상각후원가 측정
1)

당기손익-

공정가치 측정
2)

계약상 현금흐름 수취 및 매도 목적

기타포괄손익-공정가치 측정
1)

매도 목적, 기타

당기손익-공정가치 측정

1)
회계불일치를 제거하거나 감소시키기 위하여 당기손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가)

2)
단기매매목적이 아닌 지분증권의 경우 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정할 수 있음(취소 불가)

기업회계기준서 제1109호에서 금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치측정 대상으로 분류하기 위한 요건이 현행 기업회계기준서 제1039호의 요건보다 엄격하므로, 기업회계기준서 제1109호 도입 시 당기손익-공정가치 측정 대상 금융자산의 비중이 증가하여 당기손익의 변동성이 확대될 수 있습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금
흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취를 목적으로 하는 채무상품만 상각후원가로 측정할 수 있습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따라 특정일에 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성된 현금흐름이 발생하고 계약상 현금흐름 수취 및 매도를 목적으로 하는 채무상품을 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다
.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 단기매매목적으로 보유하지 않는 지분상품은 최초 인식시점에 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있고, 동 포괄손익은 후속적으로 당기손익으로 재순환(recycling)되지 않습니다.

기업회계기준서 제1109호에 따르면 계약조건에 따른 현금흐름이 원금과 원금 잔액에 대한 이자만으로 구성되지 않거나 매매가 주된 목적인 채무상품과 기타포괄손익-공정가치 측정 항목으로 지정하지 않은 지분상품은 당기손익-공정가치로 측정합니다.

② 손상: 금융자산과 계약자산

현행 기업회계기준서 제1039호에서는 발생손실모형(incurred loss model)에 따라 손상발생의 객관적 증거가 있는 경우에만 손상을 인식하지만, 새로운 기업회계기준서 제1109호에서는 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품, 리스채권, 계약자산, 대출약정, 금융보증계약에 대하여 기대신용손실모형(expected credit loss impairment model)에 따라 손상을 인식합니다.

기업회계기준서 제1109호에서는 금융자산 최초 인식 후 신용위험의 증가 정도에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 12개월 기대신용손실이나 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하도록 하고 있어 현행 기업회계기준서 제1039호의 발생손실모형에 비하여 신용손실을 조기에 인식할 수 있습니다. 

구 분
1)

손실충당금

Stage 1

최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 경우
2)

12개월 기대신용손실: 보고기간 말 이후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 2

최초 인식 후 신용위험이 유의적으로 증가한 경우

전체기간 기대신용손실: 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실

Stage 3

신용이 손상된 경우

1)
기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'의 적용범위에 포함되는 거래에서 생기는 매출채권이나 계약자산의 경우 유의적인 금융요소가 없다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정해야 하고, 유의적인 금융요소가 있다면 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음. 리스채권도 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 것을 회계정책으로 선택할 수 있음

2)
보고기간 말 신용위험이 낮은 경우에는 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 것으로 간주할 수 있음

기업회계기준서 제1109호에서는 최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산은 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다.

- 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'

2015년 11월
6일
제정된 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'은 2018년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1018호 '수익', 제1011호 '건설계약', 기업회계기준해석서 제2031호 '수익: 광고용역의 교환거래’, 제2113호 '고객충성제도', 제2115호 '부동산건설약정', 제2118호 '고객으로부터의 자산이전'을 대체할 예정입니다.

당사는 기업회계기준서 제1115호를 2018년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용하되, 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류'에 따라 비교표시되는 과거 보고기간에 대해서도 소급하여 적용하고, 2017년 1월 1일 현재 완료된 계약 등에 대해서는 재무제표를 재작성하지 않는 실무적 간편법을 적용할 예정입니다.

현행 기업회계기준서 제1018호 등에서는 재화의 판매, 용역의 제공, 이자수익, 로열티수익, 배당수익, 건설계약과 같은 거래 유형별로 수익인식기준을 제시하지만, 새로운 기업회계기준서 제1115호에 따르면 모든 유형의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분 → ⑤ 수행의무 이행 시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.

2017년 6월 30일 현재 당사는 기업회계기준서 제1115호의 도입과 관련하여 동 기준서를 적용할 경우 재무제표에 미칠 수 있는 영향을 분석 중에 있습니다.

(2)
회계정책

반기재무제표

의
작
성에
적용된 유의적 회계정책과 계산방법은 주석 2.(1)에서 설명하는 제ㆍ개정 기준서의 적용으로 인한 변경 및 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 전기 재무제표 작성에 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다. 

1) 법인세비용
중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

당사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다.
추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서
합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 

반기재무제표
작성시 사용된
중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 재무제표 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

4. 현금및현금성자산

(1) 당반기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

보유현금
42,463
4,284

당좌예금
200,288
24,420

보통예금
365,319
202,285

합계
608,070
230,989

(2) 당반기말과 전기말 현재 사용이 제한된 금융상품의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
예치은행
당반기말
전기말
제한내용

1) 단기금융상품

정기예금
신한은행
60,000
60,000
차입금담보

산업은행
500,000
500,000

정기적금
경남은행
180,000
180,000

소계
740,000
740,000

2) 장기금융상품

저축성보험
현대해상외
1,288,103
1,375,995
차입금담보 등

별단예금
부산은행외
5,000
10,000
당좌개설보증금

소계
1,293,103
1,385,995

합 계
2,033,103
2,125,995

5. 매출채권 및 기타채권

(1) 당반기말과 전기말 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

총장부금액
59,391,033
62,135,839

대손충당금
(5,959,881)
(5,959,881)

순장부금액
53,431,152
56,175,958

(2) 당반기말과 전기말 현재 기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

유동자산 :

미수금
267,844
153,027

대손충당금
(27,757)
(27,757)

미수수익
13,552
19,835

보증금
152,944
423,164

단기대여금
231,950
100,375

소계
638,533
668,644

비유동자산 :

보증금
174,383
137,809

소계
174,383
137,809

합계
812,916
806,453

6. 기타금융자산

(1) 당반기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

유동자산:

단기금융상품
744,000
740,000

파생상품자산
148,991
701,685

합계
892,991
1,441,685

비유동자산:

장기금융상품
5,565,007
4,678,955

매도가능금융자산
158,600
158,600

만기보유금융자산
6,380
6,380

합계
5,729,987
4,843,935

(2) 당반기말과 전기말 현재 매도가능금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

취득원가
장부금액
취득원가
장부금액

지분증권 :

(주)지오엠씨(*1)
1,996,347
-
1,995,644
-

출자금 :

마천공단출자금(*2)
13,200
13,200
13,200
13,200

마천주물조합출자금(*2)
131,400
131,400
131,400
131,400

밀양자동차조합출자금(*2)
14,000
14,000
14,000
14,000

합계
2,154,947
158,600
2,154,244
158,600

(*1) (주)지오엠씨는 회생절차 개시결정으로 회복가능성이 높지 않아 전액 손상차손을 인식하였습니다.
(*2) 상기 출자금은 시장성이 없고, 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없어 취득원가로 계상하였습니다.

(3) 당반기와 전기말 현재 만기보유금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

취득원가
장부금액
취득원가
장부금액

국공채
6,380
6,380
6,380
6,380

7. 범주별 금융상품

(1) 당반기과 전기말 현재 금융자산과 금융부채의 범주별 분류내역은 다음과 같습니다.

1) 당반기말

(단위 : 천원)

금융자산
대여금 및
수취채권
당기손익인식
금융자산
매도가능
금융자산
만기보유
금융자산
합계

현금및현금성자산
608,070
-
-
-
608,070

매출채권
53,431,152
-
-
-
53,431,152

기타채권
812,915
-
-
-
812,915

기타금융자산
6,309,007
148,991
158,600
6,380
6,622,978

자산 계
61,161,144
148,991
158,600
6,380
61,475,115

(단위 : 천원)

금융부채
당기손익인식금융부채
상각후원가로
측정하는 금융부채
합계

매입채무
-
17,047,936
17,047,936

기타채무
-
8,949,758
8,949,758

차입금
-
160,213,273
160,213,273

기타금융부채
24,105
-
24,105

부채 계
24,105
186,210,967
186,235,072

2) 전기말

(단위 : 천원)

금융자산
대여금 및
수취채권
당기손익인식
금융자산
매도가능
금융자산
만기보유
금융자산
합계

현금및현금성자산
230,989
-
-
-
230,989

매출채권
56,175,958
-
-
-
56,175,958

기타채권
806,453
-
-
-
806,453

기타금융자산
5,418,955
701,685
158,600
6,380
6,285,620

자산 계
62,632,355
701,685
158,600
6,380
63,499,020

(단위 : 천원)

금융부채
당기손익금융부채
상각후원가로
측정하는 금융부채
합계

매입채무
-
13,130,106
13,130,106

기타채무
-
7,581,726
7,581,726

차입금
-
163,671,245
163,671,245

부채 계
-
184,383,077
184,383,077

(2) 당반기와 전반기 중 발생한 금융자산과 금융부채의 범주별 순손익은 다음과 같습니다.

1) 당반기

(단위 : 천원)

금융자산
대여금 및
수취채권
당기손익인식
금융자산
매도가능
금융자산
만기보유
금융자산
합계

이자수익
10,814
-
-
35
10,849

외환차익
877,806
-
-
-
877,806

외화환산이익
208,001
-
-
-
208,001

파생상품거래이익
-
405,358
-
-
405,358

파생상품평가이익
-
148,991
-
-
148,991

매출채권처분손실
(68,636)
-
-
-
(68,636)

매도가능금융자산손상차손
-
-
(703)
-
(703)

투자자산손상차손
(750,357)
-
-
-
(750,357)

합계
277,628
554,349
(703)
35
831,309

(단위 : 천원)

금융부채
당기손익인식 금융부채
상각후원가로
측정하는 금융부채
합계

이자비용
-
3,241,003
3,241,003

외환차손
-
191,258
191,258

외화환산손실
-
107,475
107,475

파생상품거래손실
422,714
-
422,714

파생상품평가손실
27,980
-
27,980

합계
450,694
3,539,736
3,990,430

2) 전반기

(단위 : 천원)

금융자산
대여금 및
수취채권
당기손익인식
금융자산
매도가능금융자산
합계

이자수익
8,323
-
-
8,323

배당금수익
-
-
52
52

외환차익
449,492
-
-
449,492

외화환산이익
397,198
-
-
397,198

파생상품거래이익
-
716,206
-
716,206

파생상품평가이익
-
63,893
-
63,893

매출채권처분손실
(80,091)
-
-
(80,091)

합계
774,922
780,099
52
1,555,073

(단위 : 천원)

금융부채
당기손익인식 금융부채
상각후원가로
측정하는 금융부채
합계

이자비용
-
3,386,457
3,386,457

외환차손
-
413,769
413,769

외화환산손실
-
109,252
109,252

파생상품거래손실
688,473
-
688,473

파생상품평가손실
481,079
-
481,079

합계
1,169,552
3,909,478
5,079,030

(3) 공정가치

1) 당사는 당반기말 및 전기말 현재 상각후원가로 측정되는 금융자산과 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다. 

2) 공정가치로 후속측정하는 것이 원칙인 금융자산이나 금융부채 중 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없어 공정가치 정보를 공시하지 않는 금융자산의 내역 및 관련 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

금융상품 범주
구 분
당반기말
전기말

매도가능금융자산
출자금
158,600
158,600

시장성 없는 지분증권과 출자금 등 중 추정 현금흐름의 편차가 유의적이고 다양한 추정치의 발생확률을 신뢰성 있게 평가할 수 없는 금융상품은 원가법으로 측정하였습니다. 회사는 위의 지분증권 및 출자금등을 단기적으로 처분할 계획은 없으며 공정가치를 신뢰성 있게 측정가능 할 때에 해당 금융상품을 공정가치로 측정할 예정입니다.

3) 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되거나 공정가치가 공시되는 금융상품을 공정가치 서열체계에 따라 구분하며 정의된 수준은 다음과 같습니다.

구 분
투입변수의 유의성

수준 1
동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격

수준 2
직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함

수준 3
관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수

당반기말과 전기말 현재 재무상태표에서 공정가치로 후속측정되는 금융상품의 공정가치를 공정가치 서열체계 수준별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.

(당반기말)

(단위 : 천원)

구 분
금융상품
수준1
수준2
수준3
합 계

금융자산
파생상품자산
-
148,991
-
148,991

금융부채
파생상품부채
-
24,105
-
24,105

(전기말)

(단위 : 천원)

구 분
금융상품
수준1
수준2
수준3
합 계

금융자산
파생상품자산
-
701,685
-
701,685

8. 재고자산

당반기말과 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

상품
44,186
18,626

제품
8,893,801
6,062,056

원재료
13,861,272
11,484,068

저장품
338,602
322,634

미착품
4,481,556
6,034,742

합계
27,619,417
23,922,126

9. 기타자산

당반기말과 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

유동자산:

선급금
455,066
129,616

선급비용
391,915
524,683

합계
846,981
654,299

10. 파생금융상품

당반기말과 전기말 현재 파생상품의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

통화선도자산
148,991
701,685

통화선도부채
24,105
-

한편, 당사는 삼성선물 등과 매매목적의 파생상품계약(통화선물) 및 통화선도계약을 체결하고 있고, 해당 손익의 증감은 기타채권(유동)의 보증
금
(당반기말잔액: 141,944천원)
및 파생상품자산(부채)로 계상하였습니다.

11. 종속기업 및 관계기업 투자

(1) 당반기말과 전기말 현재 당사가 보유한 종속기업 및 관계기업투자의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

회사명
구분
소재지
당반기말
전기말

지분율(%)
장부금액
지분율(%)
장부금액

삼보오토(주)
종속기업
대한민국
69.17%
28,002,970
69.17%
28,002,970

한성산업(주)
관계기업
대한민국
48.22%
1,275,488
48.22%
1,275,488

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
관계기업
대한민국
27.53%
2,795,744
27.53%
2,795,744

합 계

32,074,202

32,074,202

(2) 당반기말과 전기말 현재 종속기업 및 관계기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다.

1) 당반기말

(단위 : 천원)

회사명
구분
자산
부채
순자산
매출액
반기순손익
반기포괄손익

삼보오토(주)
종속기업
104,744,287
54,966,047
49,778,240
29,725,213
(121,551)
21,233

한성산업(주)
관계기업
8,486,031
5,157,995
3,328,036
6,469,393
164,870
164,870

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
관계기업
28,127,121
1,254,372
26,872,749
4,681,155
1,434,338
1,434,338

2) 전기말

(단위 : 천원)

회사명
구분
자산
부채
순자산
매출액
반기순이익
반기포괄손익

삼보오토(주)
종속기업
99,066,945
49,309,938
49,757,007
27,775,753
(2,647,876)
(2,869,091)

한성산업(주)
관계기업
7,633,651
4,518,760
3,114,891
4,000,320
110,266
110,266

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
관계기업
28,417,484
1,814,292
26,603,192
5,428,636
1,311,105
1,311,105

12. 유형자산

당반기와 전반기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(1) 당반기

(단위 : 천원)

구분
토지
건물
구축물
기계장치
차량운반구
공구와기구
비품
건설중인자산
합계

<취득원가>

당기초금액(2017.01.01)
26,264,166
20,294,757
802,265
36,595,808
3,445,268
363,661
636,741
21,178,801
109,581,467

취득원가
-
-
-
618,830
-
3,500
-
628,956
1,251,286

처분금액
-
-
-
(11,000)
(360,309)
-
-
-
(371,309)

본계정대체
-
-
-
137,000
-
-
-
(137,000)
-

차입원가자본화
-
-
-
-
-
-
-
390,242
390,242

당반기말금액(2017.06.30)
26,264,166
20,294,757
802,265
37,340,638
3,084,959
367,161
636,741
22,060,999
110,851,686

<감가상각누계액 >

당기초금액(2017.01.01)
-
(3,025,791)
(575,575)
(22,910,340)
(2,632,722)
(264,827)
(569,521)
-
(29,978,776)

감가상각비
-
(260,698)
(10,906)
(1,709,426)
(222,907)
(12,158)
(17,003)
-
(2,233,098)

처분금액
-
-
-
3,323
360,303
-
-
-
363,626

당반기말금액(2017.06.30)
-
(3,286,489)
(586,481)
(24,616,443)
(2,495,326)
(276,985)
(586,524)
-
(31,848,248)

<손상차손누계액>

당기초금액(2017.01.01)
-
-
(63,438)
(40,399)
-
-
-
-
(103,837)

손상차손인식
-
-
-
-
-
-
-
-
-

당반기말금액(2017.06.30)
-
-
(63,438)
(40,399)
-
-
-
-
(103,837)

<장부가액>

당기초금액(2017.01.01)
26,264,166
17,268,966
163,252
13,645,069
812,546
98,834
67,220
21,178,801
79,498,854

당반기말금액(2017.06.30)
26,264,166
17,008,268
152,346
12,683,796
589,633
90,176
50,217
22,060,999
78,899,601

(2) 전반기

(단위 : 천원)

구분
토지
건물
구축물
기계장치
차량운반구
공구와기구
비품
건설중인자산
합계

<취득원가>

전기초금액(2016.01.01)
18,571,246
18,428,670
514,870
32,181,394
3,388,718
254,662
636,741
19,517,166
93,493,467

취득원가
-
-
-
409,277
349,355
109,000
-
566,715
1,434,347

처분금액
-
-
-
(5,000)
(397,621)
-
-
(43,739)
(446,360)

본계정대체
-
-
-
80,423
-
-
-
(80,423)
-

차입원가자본화
-
-
-
-
-
-
-
156,895
156,895

전반기말금액(2016.06.30)
18,571,246
18,428,670
514,870
32,666,094
3,340,452
363,662
636,741
20,116,614
94,638,349

<감가상각누계액 >

전기초금액(2016.01.01)
-
(2,003,770)
(329,801)
(16,377,392)
(2,538,043)
(243,583)
(535,515)
-
(22,028,104)

감가상각비
-
(236,753)
(10,910)
(1,628,640)
(287,149)
(9,452)
(17,003)
-
(2,189,907)

처분금액
-
-
-
729
380,848
-
-
-
381,577

전반기말금액(2016.06.30)
-
(2,240,523)
(340,711)
(18,005,303)
(2,444,344)
(253,035)
(552,518)
-
(23,836,434)

<장부가액>

전기초금액(2016.01.01)
18,571,246
16,424,900
185,069
15,804,002
850,675
11,079
101,226
19,517,166
71,465,363

전반기말금액(2016.06.30)
18,571,246
16,188,147
174,159
14,660,791
896,108
110,627
84,223
20,116,614
70,801,915

13. 차입원가 자본화

(1) 당반기와 전반기 중에 자본화된 차입원가는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기
전반기

건설중인자산
390,242
156,895

자본화이자율
2.36%
2.17%

(2) 차입원가를 자본화함에 따라 기간비용으로 회계처리했을 때와 비교하여 손익계산서 항목 중 이자비용이 당반기 및 전반기에 각각 390,242천원 및 156,859천원 감소하였으며, 재무상태표 항목 중 건설중인자산이 당반기 및 전반기에 각각 390,242천원 및 156,859천원 증가하였습니다.

14. 무형자산

당반기말과 전기말 현재 무형자산의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

시설이용권
615,244
615,244

시설이용권은 시설을 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 비한정인 것으로 평가하였는 바, 동 시설이용권에 대해서는 상각하지 아니하였습니다.

15. 담보로 제공된 자산 등

(1) 당반기말 현재 당사의 채무 등을 위하여 담보로 제공된 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

담보권자
내역
담보제공자산
장부가액
담보설정금액

부산은행
차입금 담보
토지(1,3공장,공구상가)
12,741,790
58,967,200

건물/구축물(1,3공장,공구상가)
2,149,518

기계장치(1, 3공장)
1,216,606

토지(4공장)
5,522,905

건물/구축물/기계장치(4공장)
770,675

건설중인자산
21,803,946

비상장주식(*1)
28,002,970

신한은행
토지(2공장)
2,170,015
3,066,000

건물/구축물/기계장치(2공장)
343,036

당행예금
60,000

경남은행
토지(서산공장)
5,829,456
37,923,245

건물/구축물(서산공장)
13,824,858

기계장치(서산공장)
11,467,189

당행예금
180,000

저축성보험(방카슈랑스)
1,288,103

산업은행
당행예금
500,000
500,000

합계
107,871,067
100,456,445

(*1) 당사가 보유하고 있는 종속기업투자주식입니다.

(2) 당반기말 현재 당사가 타인으로부터 제공받은 담보 및 보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

제공자
내역
제공받은 금액
제공처

기술신용보증기금
기술부분신용보증
1,929,600
중소기업은행

서울보증보험
계약이행보증 등
376,340
노벨리스코리아 외

부산은행
물품대 지급보증
538,540
조달청 외

경남은행
물품대 지급보증
635,092
미래엔서해에너지

합계
3,479,572

(3) 당반기말 현재 당사가 타인을 위하여 제공한 담보 및 보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

제공받은자
제공처
설정금액
내용

밀양자동차부품소재공단
부산은행
13,212,000
차입금연대보증

삼보오토(주)
기업은행
2,400,000
차입금연대보증

합계
15,612,000

16. 보험가입자산

당반기말 현재 당사가 보험에 가입한 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

보험종류
자산
장부금액
부보액
보험회사명

화재보험
건물/구축물(1,3공장)
2,149,518
4,650,000
KB손해보험

기계장치(1,3공장)
1,216,606

비품(1,3공장)
3,486

건물/구축물(2공장)
343,036

건물/구축물(4공장)
770,675
3,582,820
한화손해보험

건물(서산)
13,824,858
15,747,873
KB손해보험

기계장치(서산)
11,467,189

비품(서산)
46,710

합계
29,822,078
23,980,693

상기 보험의 부보액 중
23,078,393천
원은 당사의 차입금과 관련하여 부산은행 등에 질권이 설정되어 있습니다. 당사는 상기 자산 이외에 차량운반구에 대하여 종합보험 및 책임보험에 가입하고 있습니다.

17. 기타채무

당반기말과 전기말 현재 기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

유동
비유동
유동
비유동

기타채무

미지급금
7,613,983
-
5,919,424
-

미지급비용
1,188,655
-
1,517,182
-

임대보증금
-
15,000
-
13,000

금융보증계약부채
-
132,120
-
132,120

합계
8,802,638
147,120
7,436,606
145,120

18. 장ㆍ단기 차입금

(1) 당반기말과 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

차입처
내역
이자율(%)
당반기말
전기말

부산은행
구매자금대출 등
4.27~5.22
74,600,000
82,200,000

어음할인(상환청구권유)(*)
4.67~4.78
10,573,788
13,345,899

기한부L/C
1.36~1.59
1,998,050
2,146,574

신한은행
구매자금대출
-
-
1,000,000

어음할인(상환청구권유)(*)
2.82~3.38
815,226
970,148

기한부L/C
3.00~3.50
2,568,238
4,407,535

기업은행
무역금융대출 등
3.63~6.61
6,700,000
6,700,000

어음할인(상환청구권유)(*)
3.20~6.83
786,464
2,222,726

기한부L/C
1.85~2.09
3,326,516
3,018,141

우리은행
기한부L/C
2.03~2.32
90,602
679,348

국민은행
어음할인(상환청구권유)(*)
4.08~9.93
500,057
-

기한부L/C
1.75~1.98
1,319,935
2,174,585

산업은행
일반자금대출
4.53
1,000,000
1,000,000

기한부L/C
1.93~2.11
4,111,610
5,259,685

KEB하나은행
어음할인(상환청구권유)(*)
2.86~3.65
2,112,842
1,106,350

드림저축은행
어음할인(상환청구권유)(*)
8.50
3,165,168
-

경남은행
구매자금대출 등
1.50~6.59
6,500,000
6,500,000

어음할인(상환청구권유)(*)
3.69~5.60
1,929,601
1,350,382

기한부L/C
1.41~1.64
1,087,186
71,272

한국수출입은행
외화차입금
3.60
2,735,040
2,900,400

합계
125,920,323
137,053,045

(*) 당사는 당반기말 현재 부산은행 등과

73,086,521
천원을
한도로 어음할인약정을 체결하고 있으며, 매출채권(받을어음) 중 일부를 금융기관에 할인하고 있습니다. 
한편, 매출채권 채무자의 부도시 당사가 그 상환의무를 부담함에 따라 당사는 매출채권의 할인을 제거조건을 충족하지 못하는 금융자산의 양도로 보아 보고기간말 현재 만기가 도래하지 아니한 금액을 계속하여 매출채권으로 인식하고 있으며, 관련 금액을 단기차입금으로 계상하고 있습니다. 매출채권 할인에 따른 금리는 개별 매출채권에 따라 상이합니다.

(2) 당반기와 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

차입처
내역
이자율(%)
당반기말
전기말

부산은행
일반시설자금
3.18
306,000
306,000

일반시설자금
4.78~4.94
7,183,150
-

경남은행
일반시설자금
4.33
4,000,000
4,000,000

온렌딩자금
5.18
11,908,800
13,848,800

재정자금
1.50~1.75
8,225,000
8,463,400

KB손해보험
보험계약대출
4.00~4.25
300,000
-

현대해상화재보험
보험계약대출
3.80~4.04
970,000
-

동부화재
보험계약대출
4.25
1,400,000
-

계
34,292,950
26,618,200

유동성장기부채
(10,494,760)
(8,717,000)

차감잔액
23,798,190
17,901,200

상기 부산은행 및 경남은행 장기차입금은 원금분할상환조건이며, 이와 관련하여 당사의 기타유동자산, 기타비유동자산 및 유형자산 등이 담보로 제공되어 있습니다.

(3) 당반기말 현재 장기차입금의 연도별 상환계획은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
차입금

2017.7.1~2018.6.30
10,494,760

2018.7.1~2019.6.30
6,939,960

2019.7.1~2020.6.30
6,633,960

2020.7.1 이후
10,224,270

합계
34,292,950

19. 기타유동부채

당반기말과 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

유동부채:

선수금
5,866
74,394

예수금
48,899
90,186

부가세예수금
47,102
544,671

합계
101,867
709,251

20. 순확정급여부채

당사는 자격요건을 갖춘 임직원을 위하여 확정급여형 퇴직급여제도를 운영하고 있습니다. 이와 관련하여 확정급여채무의 종업원급여 재측정 평가는 (주)지아보험계리컨설팅에 의하여 수행되었으며, 확정급여채무의 현재가치, 관련 당기근무원가 및 과거근무원가는 예측단위적립방식을 사용하여 측정되었습니다. 

(1) 당반기말과 전기말 현재 당사의 순확정급여부채와 관련된 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분

당반기말
전기말

확정급여채무의 현재가치
5,767,241
5,444,843

사외적립자산의 공정가치
(2,291,238)
(2,605,361)

국민연금전환금
(30,881)
(30,881)

재무상태표상 순확정급여부채
3,445,122
2,808,601

(2) 당반기와 전반기 중 확정급여채무의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분

당반기
전반기

기초
5,444,843
4,703,942

당기근무원가
523,301
480,601

이자비용
39,975
32,468

퇴직금지급액
(155,689)
(181,486)

재측정요소

- 재무적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익
(27,673)
183,336

- 경험적조정으로 인한 보험수리적손익
(57,516)
206,060

기말
5,767,241
5,424,921

(3) 당반기와 전반기 중 사외적립자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분

당반기
전반기

기초
2,605,361
2,695,743

기대수익
30,389
31,351

지급액
(338,216)
(90,102)

재측정요소

- 사외적립자산의 수익(이자 수익에 포함된 금액 제외)
(6,296)
(8,626)

기말
2,291,238
2,628,366

(4) 당반기와 전반기 손익으로 인식된 비용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분
당반기
전반기

당기근무원가
523,301
480,601

이자원가
39,975
32,468

사외적립자산 기대수익
(30,389)
(31,351)

합계
532,887
481,718

21. 우발채무 및 약정사항

(1) 당반기말 현재 금융기관과의 약정사항의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : USD, 천원)

은행명
구분
한도액
사용액
미사용액

부산은행
당좌차월
200,000
-
200,000

운전자금대출
50,100,000
44,483,150
5,616,850

기타원화지급보증
800,000
538,540
261,460

기한부L/C
USD 2,000,000
USD 1,753,290
USD 246,710

할인어음
17,400,000
10,573,788
6,826,212

구매자금대출
37,300,000
37,300,000
-

시설자금대출
306,000
306,000
-

하나은행
외상채권담보대출
35,500,000
2,112,842
33,387,158

구매자금대출
1,000,000
-
1,000,000

국민은행
기한부L/C
USD 1,940,000
USD 1,158,244
USD 781,756

외상채권담보대출
500,057
500,057
-

중소기업은행
구매자금대출
3,490,000
3,490,000
-

무역금융대출
2,990,000
2,990,000
-

일반자금대출
550,000
220,000
330,000

기한부L/C
USD 4,400,000
USD 2,919,021
USD 1,480,979

B2B팩토링채권
1,486,464
786,464
700,000

신한은행
외상채권담보대출
12,500,000
3,068,591
9,431,409

기한부L/C
USD 4,000,000
USD 2,253,631
USD 1,746,369

우리은행
기한부L/C
USD 79,504
USD 79,504
-

경남은행
할인어음
2,500,000
1,929,601
570,399

시설자금대출
15,908,800
15,908,800
-

재정자금대출
8,225,000
8,225,000
-

원화지급보증
635,092
635,092
-

구매자금대출
6,500,000
6,500,000
-

기한부L/C
USD 1,000,000
USD 954,005
USD 45,995

한국산업은행
기한부L/C
USD 4,300,000
USD 3,607,941
USD 692,059

운전자금대출
1,000,000
1,000,000
-

드림저축은행
외상채권담보대출
3,200,000
3,165,168
34,832

한국수출입은행
외화대출
USD 2,400,000
USD 2,400,000
-

합계
원화
202,091,413
143,733,093
58,358,320

USD
USD 20,119,504
USD 15,125,636
USD 4,993,868

(2) 당반기말 현재 만기가 도래하지 않은 할인어음 잔액은
22,440,817천원입니다. 이중 당반기말 현재 제거조건을 충족하지 못한 금액은 19,883,147천원입니다.

(3) 당반기말 현재 당사는 공정거래위원회로부터 가격담합 혐의로 조사를 받고 있는 상태이며, 이와 관련하여 결과 및 그 영향을 당반기말 현재 예측할 수 없습니다.

22. 자본금과 자본잉여금

(1) 당반기말과 전기말 현재 당사의 자본금 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

구분
당반기말
전기말

수권주식수
140,000,000주
140,000,000주

주당금액
500
500

발행주식수
1,400,000주
1,400,000주

보통주자본금
700,000,000
700,000,000

(2) 자본잉여금
당반기말과 전기말 현재 자본잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

재평가적립금
2,103,102
2,103,102

기타자본잉여금
242,289
242,289

합계
2,345,391
2,345,391

23. 이익잉여금

당반기말과 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

법정적립금

이익준비금
166,770
166,770

임의적립금

기업합리화적립금
936,260
936,260

재무구조개선적립금
75,770
75,770

기타임의적립금
2,771,545
2,771,545

확정급여제도의 재측정요소
(800,817)
(862,354)

미처분이익잉여금
5,560,037
6,843,152

합계
8,709,565
9,931,143

24. 매출

당반기와 전반기의 매출 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기
전반기

3개월
누적
3개월
누적

국내매출액
63,491,494
129,752,632
68,006,248
130,501,503

수출매출액
13,979,602
33,136,336
9,195,445
16,761,251

합계
77,471,096
162,888,968
77,201,693
147,262,754

25. 판매비와 관리비

당반기와 전반기 중 발생한 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기
전반기

3개월
누적
3개월
누적

직원급여
503,310
985,101
501,789
998,530

상여금
202,530
384,959
217,817
353,691

퇴직급여
72,148
143,524
70,671
140,721

복리후생비
67,801
134,109
60,362
146,869

광고선전비
-
1,300
500
1,000

세금과공과
67,895
131,084
68,839
125,260

통신비
10,095
21,373
10,955
22,465

수도광열비
1,384
3,355
1,652
3,451

접대비
80,151
179,887
101,404
228,446

여비교통비
27,689
48,920
25,711
53,234

차량유지비
34,793
72,298
41,188
80,117

지급수수료
234,724
457,341
225,892
447,523

소모품비
22,365
37,941
15,157
40,911

도서인쇄비
1,312
3,234
2,289
9,263

교육훈련비
(487)
2,757
(2,248)
2,146

보험료
37,529
67,413
42,447
72,442

운반비
599,969
1,243,318
661,030
1,263,081

감가상각비
44,249
72,712
36,297
67,814

대손상각비
-
-
60,107
60,107

지급임차료
4,697
11,717
9,420
18,840

수출제경비
89,357
274,261
47,523
68,091

잡비
46,467
83,272
38,111
68,517

판매비와관리비 계
2,147,978
4,359,876
2,236,913
4,272,519

26. 기타수익 및 기타비용

당반기와 전반기 중 발생한 기타수익 및 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

계정과목
당반기
전반기

3개월
누적
3개월
누적

기타수익 :

수입임대료
2,859
7,486
4,528
9,055

유형자산처분이익
10,634
19,540
999
17,584

잡이익
5,703
13,091
29,421
49,592

기타수익 계
19,196
40,117
34,948
76,231

기타비용 :

기부금
12,643
12,643
10,000
20,600

유형자산처분손실
5,677
5,677
23,722
25,489

잡손실
6,062
12,238
14,108
23,345

기타비용 계
24,382
30,558
47,830
69,434

27. 비용의 성격별 분류

당반기와 전반기 중 발생한 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기
전반기

3개월
누적
3개월
누적

제ㆍ상품과 재공품의 변동
(222,417)
498,680
260,206
(2,349,609)

원재료의 사용액
65,274,620
138,430,778
64,781,987
127,351,644

종업원급여
3,100,435
6,108,050
2,992,460
5,685,466

감가상각비 및 손상차손
1,109,419
2,233,098
1,109,864
2,189,907

운반비
614,009
1,262,808
665,070
1,271,091

지급수수료
342,787
640,454
266,892
546,765

지급임차료
4,697
11,717
9,420
18,840

기타
5,315,819
11,572,042
5,075,977
9,848,530

매출원가 및 판관비의 합계
75,539,369
160,757,627
75,161,876
144,562,634

28. 금융수익 및 금융비용

당반기와 전반기 중 발생한 금융수익 및 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

계정과목
당반기
전반기

3개월
누적
3개월
누적

금융수익 :

이자수익
(2,670)
10,849
(475)
8,323

배당금수익
-
313,600
11
52

외환차익
322,165
877,806
369,091
449,492

외화환산이익
-
208,001
-
397,198

파생상품거래이익
-
405,358
300,012
716,206

파생상품평가이익
789,220
148,991
303,381
63,893

금융수익 소계
1,108,715
1,964,605
972,020
1,635,164

금융비용 :

이자비용
1,643,081
3,241,003
1,624,016
3,386,457

외환차손
130,606
191,258
63,615
413,769

외화환산손실
1,063,266
107,475
574,274
109,252

파생상품거래손실
625,370
422,714
512,184
688,473

파생상품평가손실
-
27,980
-
481,079

매출채권처분손실
26,924
68,636
80,091
80,091

매도가능증권손상차손
703
703
-
-

투자자산손상차손
750,357
750,357
-
-

금융비용 소계
4,240,307
4,810,126
2,854,180
5,159,121

순금융수익(원가)
(3,131,592)
(2,845,521)
(1,882,160)
(3,523,957)

29. 법인세비용(수익)

법인세비용
은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다.
2017년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상평균연간법인세율은 17.24%입니다.

30. 주당손익

(1) 기본주당순손익의 산출내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 원, 주)

내역
당반기
전반기

3개월
누적
3개월
누적

반기순이익(손실)
(1,102,025,061)
(1,283,114,390)
50,442,128
(534,246,548)

가중평균유통보통주식수
1,400,000
1,400,000
1,400,000
1,400,000

기본주당순이익(손실)
(787)
(917)
36
(382)

(2) 당사는 장래에 보통주의 발행을 청구할 수 있는 잠재적 보통주를 발행하고 있지 아니하므로 희석주당순이익은 기본주당순이익과 동일합니다.

31. 특수관계자

(1) 당반기와 전기말 현재 당사의 특수관계자 현황은 다음과 같습니다.

구분
특수관계자 명
소재지
구분

종속기업
삼보오토(주)
대한민국
종속기업

관계기업
한성산업(주)
대한민국
관계기업

관계기업
(주)씨맥스커뮤니케이션즈
대한민국
관계기업

기타
호진산업
대한민국
기타

기타
(주)해창
대한민국
기타

(2) 당반기와 전반기 중 특수관계자와의 거래내역은 다음과 같습니다.

1) 당반기

(단위 : 천원)

구분
매출
매입
수입임대료
배당금수령
이자비용
차입금 차입
차입금 상환
유형자산처분

삼보오토(주)
11,353,849
425,023
-

-
-
-
-

한성산업(주)
170,076
4,497,760
-

-
-
-
7,000

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
-
-
-
313,600
117,332
11,000,000
11,000,000
-

호진산업
780,453
6,448,322
3,636

-
-
-
-

(주)해창
198,320
3,314,984
-

-
-
-
-

합계
12,502,698
14,686,089
3,636
313,600
117,332
11,000,000
11,000,000
7,000

2) 전반기

(단위 : 천원)

구분
매출
매입
수입임대료
이자비용
차입금 차입
차입금의 상환
유형자산처분

삼보오토(주)
12,157,229
435,831
-
-
-
-
-

한성산업(주)
-
2,530,093
-
-
-
-
-

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
-
-
-
20,055
6,000,000
6,000,000
-

호진산업
539,301
7,013,696
5,455
-
-
-
-

(주)해창
264,682
4,093,545
-
-
-
-
4,000

합계
12,961,212
14,073,165
5,455
20,055
6,000,000
6,000,000
4,000

(3) 당반기와 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무 내역은 다음과 같습니다.

1) 당반기말

(단위 : 천원)

구분
매출채권
미수금
선급금
매입채무
미지급금

삼보오토(주)
8,462,948
-
-
-
-

한성산업(주)
-
7,700
-
3,286,498
51,262

호진산업
477,406
-
351,383
460,000
-

(주)해창
14,881
-
29,616
700,000
-

합계
8,955,235
7,700
380,999
4,446,498
51,262

2) 전기말

(단위 : 천원)

구분
매출채권
매입채무
선수금
미지급금

삼보오토(주)
3,138,844
-
70,128
-

한성산업(주)
-
3,309,314
-
61,218

호진산업
309,879
720,979
-
-

(주)해창
-
773,335
-
-

합계
3,448,723
4,803,628
70,128
61,218

(4) 당반기말 현재 특수관계자로부터 제공받은 담보의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : USD, 천원)

특수관계구분
특수관계자
물건
설정금액
담보권자

임원
대표이사
토지, 건물 외
3,000,000
하나은행

주식(상장)
8,000,000
신한은행

집합건물
800,000
신한은행

주식(상장)
6,927,720
부산은행

계
18,727,720

(5) 당반기말 현재 특수관계자로부터 제공받고 있는 담보 및 지급보증내역은 다음과 같습니다.

(단위 : USD, 천원)

특수관계구분
특수관계자명
보증처
통화
지급보증금액
비고

종속기업
삼보오토(주)
부산은행
USD
8,400,000
기한부L/C

경남은행
KRW
7,800,000
포괄여신

하나은행
KRW
8,400,000
포괄여신

상기 외에 당반기말 현재 대표이사등으로 부터 차입금과 관련하여 지급보증을 제공받고 있습니다.

(6) 당반기말 현재 당사의 특수관계자를 위하여 제공하고 있는 담보 및 보증은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

특수관계구분
특수관계자명
보증처
통화
지급보증금액
비고

종속기업
삼보오토(주)
기업은행
KRW
2,400,000
차입금연대보증

(7) 당반기와 전반기 중 주요경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

특수관계자명
당반기
전반기

단기급여 등
601,007
505,468

퇴직급여
27,804
39,304

합 계
628,811
544,772

회사의 주요 경영진에는 등기 임원인 이사 및 감사 등이 포함되어 있습니다.

32. 현금흐름표

(1) 당반기와 전반기 중 영업에서 창출된 현금흐름의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기
전반기

(1) 반기순손실
(1,283,114)
(534,247)

(2) 현금의 유출이 없는 비용 등의 가산
7,969,023
7,502,572

법인세비용
578,493
-

감가상각비
2,233,098
2,189,907

대손상각비
-
60,107

퇴직급여
532,887
481,718

투자자산손상차손
750,357
-

매도가능증권손상차손
703
-

매출채권처분손실
68,636
80,091

파생상품평가손실
27,980
481,079

파생상품거래손실
422,714
688,473

외화환산손실
107,475
109,251

이자비용
3,241,003
3,386,457

유형자산처분손실
5,677
25,489

(3) 현금의 유입이 없는 수익 등의 차감
(1,106,338)
(1,486,049)

법인세수익
-
282,793

외화환산이익
208,001
397,198

배당금수익
313,600
52

유형자산처분이익
19,539
17,584

이자수익
10,849
8,323

파생상품평가이익
148,991
63,893

파생상품거래이익
405,358
716,206

(단위 : 천원)

구분
당반기
전반기

(4) 영업활동으로 인한 자산부채의 변동
3,586,508
8,186,036

매출채권의 증감
2,676,172
10,053,266

기타채권의 증감
(110,590)
4,462

기타유동자산의 증감
(196,561)
(1,945,034)

재고자산의 증감
(3,697,290)
(5,156,954)

매입채무의 증감
3,917,830
3,771,551

기타부채의 증감
(607,384)
(34,266)

기타채무의 증감
1,421,805
1,584,395

사외적립자산의 증감
338,216
90,102

퇴직금의 지급
(155,690)
(181,486)

영업에서 창출된 현금흐름 합계
9,166,079
13,668,312

(2) 당반기와 전반기의 투자와 재무활동 중 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기
전반기

장기차입금의 유동성대체
3,956,160
2,178,400

건설중인자산 대체
137,000
80,423

차입원가의 건설중인자산 대체
390,242
156,895

유형자산 취득 관련 미지급금 증감
(76,038)
291,433

유형자산 처분 관련 미수금 증감
4,228
4,500

33. 위험관리

(1) 외환위험

당사는 알루미늄 업종의 특성상 수입의존도가 매우 높은 편이며, 미국, 중국, 일본, 남미 등에서 주로 원재료를 구매하고 있습니다. 수입의 결제방식은 대체로 Usance를 사용하고, 일부는 D/P, T/T 등으로 결제함에 따라 환율 변동위험에 노출되어 있습니다. 당사가 노출되어 있는 환율 변동위험의 주요 통화는 미국달러입니다. 외환위험 관리의 목표는 환율 변동으로 인한 불확실성과 손익 변동을 최소화함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.

(2) 신용위험

금융자
산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 당사는 현금및현금성자산을 신용등급이 우수한 금융기관에 예치하고 있어, 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 당사는 거래상대방의 신용에 따라 필요한 경우 담보 및 기타 신용보강을 요구하고 있습니다.

(3) 유동성위험

유동성 위험은 회사의 경영환경 또는 금융시장의 악화로 인해 당사가 부담하고 있는 단기 채무를 적기에 이행하지 못할 위험으로 정의됩니다.

신중한 유동성 위험 관리는 충분한 현금및현금성자산 보유 및 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 등을 포함하고 있습니다.

(4) 이자율위험

이자율 위험은 미래 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금과 예금에서 발생하고 있습니다. 당사의 이자율위험관리 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 이를 위해 근본적으로 영업현금 유입 확대를 통한 외부차입의 최소화, 고금리 차입금을 저금리 차임금으로 전환, 장/단기 차입구조 개선, 주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시 및 대응방안 수립 등을 통해 선제적으로 이자율 위험을 관리하고 있습니다. 당사는 당반기말 현재 순차입 상태로 이자율 상승에 따라 순이자 비용이 증가할 위험에 일부 노출되어 있으나, 내부적으로 금융기관 협의하에 금리 인하와 영업활동으로 인한 현금 유입으로 단기차입금과 예금을 적절히 운영함으로써 이자율변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다. 

(5) 가격위험

당사의 원재료 구매는 국내 및 수입으로 구분되며, 런던금속거래소(LME) 시세에 따라 가격 영향을 받고 있습니다. 당사는 원재료 공급처의 안정적인 확보 및 단가를 관리하기 위하여 장/단기 물품공급계약을 체결하고 있습니다.

(6) 자본 위험 관리

당사의 자본위험 관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며, 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링 하여 필요할 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다.

당반기말과 전기말 현재 부채비율, 순차입금비율은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분
당반기말
전기말

부채 (A)
189,782,061
187,900,930

자본 (B)
11,754,956
12,976,534

현금및현금성자산 및 금융기관예치금 (C)
7,667,434
5,649,944

차입금 (D)
160,213,273
163,671,245

부채비율 (A/B)
1,614.49%
1,448.01%

순차입금비율 (D-C)/B
1,297.72%
1,217.75%

34. 계속기업가정에 관한 불확실성

당사의 재무제표는 회사가 계속기업으로서 존속할 것이라는 가정을 전제로 작성되었습니다. 따라서 자산과 부채를 정상적인 영업활동을 통하여 장부가액을 회수하거나 상환
할 수 있다는 가정하에서 회계처리되었습니다. 그러나 당사의 당반기 당기순손
실이 1,283백만원이고 당기말 현재 유동부채가 유동자산을 78,350 백만원만큼 초과합니다.
이러한 상황은 계속기업으로서 그 존속능력에 의문을 제기하고 있습니다.

상기 계속기업으로서의 존속문제에 대해 당사는 기존 단기차입금의 연장 등을 실시하여 자금을 조달할 계획으로 있으며, 경영개선계획을 시행하고 있습니다. 당사의 재무제표 작성에 전제가 된 계속기업가정의 타당성에 대해 의문이 제기되는 상황하에서 부채상환과 기타 자금수요를 위해 필요한 자금조달계획과 안정적인 영업이익 달성을 위한 재무 및 경영개선계획의 성패에 따라 그 타당성이 좌우되는 중요한 불확실성이 존재하고 있습니다.

만일 이러한 계획에 차질이 있어서 당사가 계속기업으로서 존속하기 어려운 경우에는 당사의 자산과 부채를 정상적인 영업활동과정을 통하여 장부가액으로 회수하거나상환하지 못할 수도 있습니다.
이와 같은 불확실성의
결과로 계속기업가정이 타당하지 않을 경우에 발생될 수도 있는 자산과 부채의 금액 및 분류표시와 관련 손익항목에 대한 수정사항은 재무제표에 반영되어 있지 않습니다.

6. 기타 재무에 관한 사항

1. 대손충당금 설정 현황(연결기준)

가. 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정내역

(단위:백만원,%)

구 분
계정과목
채권 총액
대손충당금
대손충당금
설정률

제43기
2분기
매출채권
65,025
5,983
9.2%

선급금
690
-
-

미수금
918
425
46.36%

합계
66,633
6,408
9.6%

제42기
매출채권
74,432
5,983
8.0%

선급금
606
-
-

미수금
1,167
425
36.5%

합계
76,205
6,408
8.4%

제41기
매출채권
71,035
5,138
7.2%

선급금
46
-
-

미수금
958
407
42.5%

합계
72,039
5,545
7.7%

나. 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황
 (단위:백만원)

구 분
제43기 2분기
제42기
제41기

1. 기초 대손충당금 잔액합계
6,408
5,545
4,140

2. 연결실체의 변경
-
-
-

3. 순대손처리액(①－②±③)
-
-
(35)

① 대손처리액(상각채권액)
-
-
(35)

② 상각채권회수액
-
-
-

③ 기타증감액
-
-
-

4. 대손상각비 계상(환입)액
-
863
1,440

5. 기말 대손충당금 잔액합계
6,408
6,408
5,545

다. 매출채권관련 대손충당금 설정방침

(1) 대손충당금 설정방침
보고기간 종료일 현재의 매출채권과 기타채권 잔액에 대하여 과거의 대손경험율과 장래의 대손가능성을 기초로 집합/개별 평가 수행 후 대손충당금을 설정한다.

(2) 대손충당금 설정 근거
(가) 대손경험률 : 과거 채권 잔액에 대한 과거의 실제 대손발생 경험을 근거로 설정
(나) 대손예상액 산정
1) 집합 평가 : 보고기간 종료일 현재의 매출채권 및 기타채권에 대하여 대손경험률을 근거로 산정한다. 단, 개별평가 대상은 제외
2) 개별 평가 : 채무자의 파산, 부도 등 사유로 장래 회수가 불투명한 매출채권 및 기타채권의 경우 채권잔액의 범위 내에서 합리적인 대손예상액을 산정한다.
(다) 대손처리기준 : 매출채권 및 기타채권에 대하여 아래와 같은 사유 발생시 실대손처리한다.
1) 파산, 부도, 강제집행, 사업의 폐지, 채무자의 사망, 실종 등으로 인해 채권의 회수불능이 객관적으로 입증된 경우
2) 소송에 패소하였거나 법적 청구권이 소멸한 경우
3) 외부 채권회수 전문기관이 회수가 불가능하다고 통지한 경우
4) 기타 위에 준하는 회수불가능한 사유가 발생한 경우

라. 보고기간 종료일 현재 경과기간별 매출채권잔액 현황
 (단위 : 천원)

구분
제 43 기 2분기
제 42 기
제 41 기

연체되지 않은 채권
37,777,109
53,654,830
62,179,262

연체되었으나 손상되지 않은 채권

3개월 이하
19,181,152
14,144,122
2,763,421

3개월 초과 6개월 이하
1,099,198
4,096
419,489

6개월 초과
984,796
645,760
535,243

소계
59,042,255
68,448,808
65,897,415

손상채권

3개월 이하
-
-
-

3개월 초과 6개월 이하
-
40,962
405,812

6개월 초과
5,982,765
5,941,803
4,731,828

소계
5,982,765
5,982,765
5,137,640

합계
65,025,020
74,431,573
71,035,055

2. 재고자산의 보유 및 실사내역 등(연결기준)

가. 최근 3사업연도의 재고자산의 사업부문별 보유현황
최근 3사업년도 재고자산의 보유현황은 다음과 같습니다. 연결실체 재고자산은 상품, 제품, 재공품, 원재료, 저장품, 미착품으로 이루어져 있으며, 당분기말 현재 재고자산 총액은
45,452
백만원 입니다.
 (단위 : 백만원)

사업부문
계정과목
제43기 2분기
제42기
제41기
비고

알미늄합금괴
상 품
44
19
2
-

제 품
8,894
6,062
8,146
-

원 재 료
13,849
11,472
12,724
-

저 장 품
339
323
201
-

재 공 품
-
-
-
-

미착원재료
4,482
6,034
2,667
-

소 계
27,608
23,922
23,740
-

알루미늄휠
상 품
-
-
-
-

제 품
-
-
-
-

재 공 품
-
-
-
-

원 재 료
12
12
12
-

미착원재료
-
-
-
-

소 계
12
12
12
-

자동차부품
상 품
-
-
-
-

제 품
13,963
10,775
7,437
-

재 공 품
3,247
4,098
2,532
-

원 재 료
479
661
822
-

저 장 품
175
173
171
-

소 계
17,832
15,707
10,962
-

합 계
상 품
44
19
2
-

제 품
22,857
16,837
15,583
-

원 재 료
14,308
12,145
13,558
-

저 장 품
514
496
372
-

미착원재료
4,482
6,034
2,667
-

재 공 품
3,247
4,098
2,532
-

합 계
45,452
39,629
34,714
-

총자산대비 재고자산 구성비율(%)
[재고자산합계÷기말자산총계×100]
16.5%
14.3%
13.4%
-

재고자산회전율(회수)
[연환산 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}]
8.1회
8.9회
9.4회
-

나. 재고자산의 실사내용

(1) 실사일자

연결실체의 정기재물조사는 매 사업연도 종료일 기준 연 1회 외부감사인 입회 하에 실시하고 있습니다. 연결실체 내부의 재고관리 지침에 따라 전 품목을 연간 수시로 실시하는 정기재물 조사제도를 운영하고 있습니다.
재고조사 실시일 : 2017년 6월 30일

(2) 재고실사 시 전문가의 참여 또는 감사인의 입회여부 등
연결실체는 매 사업연도 종료일 기준 재물조사 시 외부감사인 입회하에 실시하고 있습니다.

(3) 기타사항 : 연결회사의 재고자산 중 담보로 제공된 재고자산은 없습니다.

3. 공정가치평가 내역

(1) 연결실체의 제43기 2분기와 제42기말 및 제41기말 현재 금융상품 및 금융부채의 범주별 분류내역은 다음과 같습니다. 

- 제 43 기 2분기

(단위 : 천원)

재무상태표상 자산
대여금 및 
수취채권
당기손익인식
금융자산
만기보유
금융자산
매도가능
금융자산
합 계

현금및현금성자산
2,034,611
-
-
-
2,034,611

매출채권
59,042,256
-
-
-
59,042,256

기타채권
1,546,715
-
-
-
1,546,715

기타금융자산
6,968,594
148,991
159,800
6,380
7,283,765

자산계
69,592,176
148,991
159,800
6,380
69,907,347

(단위 : 천원)

재무상태표상 부채
당기손익인식금융부채
기타금융부채
합 계

매입채무
-
19,723,255
19,723,255

기타채무
-
17,330,455
17,330,455

차입금
-
192,635,277
192,635,277

기타금융부채
24,105
-
24,105

부채계
24,105
229,688,987
229,713,092

- 제 42 기

(단위 : 천원)

재무상태표상 자산
대여금 및 
수취채권
당기손익인식
금융자산
만기보유
금융자산
매도가능
금융자산
합 계

현금및현금성자산
1,937,006
-
-
-
1,937,006

매출채권
68,448,808
-
-
-
68,448,808

기타채권
1,861,740
-
-
-
1,861,740

기타금융자산
5,988,543
701,685
6,380
159,800
6,856,408

자산계
78,236,097
701,685
6,380
159,800
79,103,962

(단위 : 천원)

재무상태표상 부채
당기손익인식금융부채
기타금융부채
합 계

매입채무
-
21,653,379
21,653,379

기타채무
-
14,101,073
14,101,073

차입금
-
195,077,981
195,077,981

부채계
-
230,832,433
230,832,433

- 제 41 기 (단위 : 천원)

과 목
대여금 및 
수취채권
당기손익인식 금융자산
매도가능
금융자산
만기보유
금융자산
계

현금및현금성자산
2,334,739
-
-
-
2,334,739

매출채권
65,897,415
-
-
-
65,897,415

기타채권(유동)
1,272,785
-
-
-
1,272,785

기타금융자산(유동)
1,212,000
193,324
-
199,361
1,604,685

기타채권(비유동)
591,929
-
-
-
591,929

기타금융자산(비유동)
4,687,584
-
159,800
143,710
4,991,094

합 계
75,996,452
193,324
159,800
343,071
76,692,647

과목
당기손익인식 
금융부채
상각후 원가로 측정하는 기타금융부채
계

매입채무
-
6,299,057
6,299,057

기타채무
-
7,186,890
7,186,890

기타금융부채
86,522
-
86,522

차입금
-
192,869,456
192,869,456

합 계
86,522
206,355,403
206,441,925

(2) 공정가치평가 절차요약

공정가치에는 다음의 수준이 있습니다.

- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격 (수준 1)
- 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수 (수준 2)

- 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수 (수준 3)

당반기말과 전기말 현재 공정가치로 측정되는 금융상품 및 금융부채의 각 종류별로 공정가치 수준별 측정치는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분
수준1
수준2
수준3
합계

<당반기말>

금융상품

매도가능금융자산
-
-
159,800
159,800

파생상품자산
-
148,991
-
148,991

금융자산 계

148,991
159,800
308,791

<전기말>

금융상품

매도가능금융자산
-
-
159,800
159,800

파생상품자산
-
701,685
-
701,685

금융자산 계
-
701,685
159,800
861,485

활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간 종료일 현재 고시되는 시장가격입니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기관을 통해 공시가격이 용이하게 그리고 정기적으로 이용가능하고, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면, 이를 활성시장으로 간주합니다. 회사가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다. 이러한 상품들은 수준1에 포함됩니다. 수준1에 포함된 상품들은 대부분 당기손익인식금융자산 또는 매도가능금융자산으로 분류된 KOSPI주가지수, KOSDAQ 주가지수에 속한 상장된 지분상품 등으로 구성됩니다.

활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품(예: 장외파생상품)의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 이러한 평가기법은 가능한 한 관측가능한 시장정보를 최대한 사용하고 기업특유정보를 최소한으로 사용합니다. 이때, 해당 상품의 공정가치 측정에 요구되는 모든 유의적인 투입변수가 관측가능하다면 해당 상품은 수준2에 포함됩니다.

만약 하나 이상의 유의적인 투입변수가 관측가능한 시장정보에 기초한 것이 아니라면 해당 상품은 수준3에 포함됩니다.

금융상품의 공정가치를 측정하는 데에 사용되는 평가기법에는 다음이 포함됩니다.

- 유사한 상품의 공시시장가격 또는 딜러가격

- 파생상품의 공정가치는 보고기간종료일 현재의 선도환율 등을 사용하여 해당 금액을 현재가치로 할인하여 측정

- 나머지 금융상품에 대해서는 현금흐름의 할인기법 등의 기타 기법 사용

채무증권 발행실적

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 원, %)

발행회사
증권종류
발행방법
발행일자
권면
총액
이자율
평가등급
(평가기관)
만기일
상환
여부
주관회사

-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합 계
-
-
-
-
-
-
-
-
-

- 해당사항 없음.

기업어음증권 미상환 잔액

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년 초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-

- 해당사항 없음.

전자단기사채 미상환 잔액

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 원)

잔여만기
10일 이하
10일초과
30일이하
30일초과
90일이하
90일초과
180일이하
180일초과
1년이하
합 계
발행 한도
잔여 한도

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

- 해당사항 없음.

회사채 미상환 잔액

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

- 해당사항 없음.

신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
15년이하
15년초과
20년이하
20년초과
30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-

- 해당사항 없음.

조건부자본증권 미상환 잔액

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 원)

잔여만기
1년 이하
1년초과
2년이하
2년초과
3년이하
3년초과
4년이하
4년초과
5년이하
5년초과
10년이하
10년초과
20년이하
20년초과
30년이하
30년초과
합 계

미상환 잔액
공모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

사모
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

합계
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-

- 해당사항 없음.

Ⅳ. 감사인의 감사의견 등

1. 회계감사인의 명칭 및 감사의견(검토의견 포함한다. 이하 이 조에서 같다)을 다음의 표에 따라 기재한다.

사업연도
감사인
감사의견
감사보고서 특기사항

제43기(당기)
삼일회계법인
(지정감사인)
-
-

제42기(전기)
성도회계법인
적정
"제42기(별도, 연결)재무제표
감사보고서 중 강조사항 참조"

제41기(전전기)
삼정회계법인
(지정감사인)
적정
"제41기(별도, 연결)재무제표
감사보고서 중 강조사항 참조"

- 공시첨부서류인 (연결)검토보고서의 강조사항 및 주석 36번을 참조하시기 바랍니다 

2. 감사용역 체결현황은 다음의 표에 따라 기재한다.

사업연도
감사인
내 용
보수
총소요시간

제43기(당기)
삼일회계법인
연결/별도 회계감사
(검토포함)
-
-

제42기(전기)
성도회계법인
연결/별도 회계감사
(검토포함)
85,000
844

제41기(전전기)
삼정회계법인
연결/별도 회계감사
(검토포함)
130,000
1,095

3. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황은 다음의 표에 따라 기재한다.

사업연도
계약체결일
용역내용
용역수행기간
용역보수
비고

제43기(당기)
-
-
-
-
-

제42기(전기)
-
-
-
-
-

제41기(전전기)
-
-
-
-
-

4. 회계감사인의 변경

당사는 금융감독원으로부터 삼일회계법인을 감사인으로 지정받았으며, 당기 외부감사인이 성도회계법인에서 삼일회계법인으로 변경되었습니다.

5. 내부회계관리제도

가. 회계감사인의 내부회계관리제도에 대한 검토의견

사업연도
회계감사인
검 토 의 견

제 42 기
성도회계
법인
경영자의 내부회계관리제도 운영실태평가보고서에 대한 우리의 검토결과, 상기 경영자의 운영실태보고 내용이 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준의 규정에 따라 작성되지 않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였습니다.

제 41 기
삼정회계
법인
경영자의 내부회계관리제도 운영실태평가보고서에 대한 우리의 검토결과, 상기 경영자의 운영실태보고 내용이 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준의 규정에 따라 작성되지 않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였습니다.

Ⅴ. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

(1). 이사회의 구성에 관한 사항

가. 당사의 이사회는 이사 3명 및 사외이사 1명으로 구성되어 있으며, 회사 경영상의 중요업무를 이사회를 통해 결의하고 있습니다.

2017년 3월 27일 주주총회를 통해 정승호 사내이사, 김태경 사외이사가 재선임되었습니다.

보고서 제출일 현재 당사의 이사회는 사내이사 3인(이태용, 정승호, 박성남), 사외이사 1인(김태경)으로 구성되어 있습니다.

나. 사외이사후보추천위원회 설치 및 구성 현황
- 해당사항 없음.

다. 사외이사 현황

성 명
주 요 경 력
최대주주등과의이해관계
대내외 교육 참여현황
비고

김태경
(주)A&C 대표이사
신라대 경제학과 교수
해당사항 없음
-
-

(2) 이사회의 운영에 관한 사항

가. 이사회 운영규정의 주요내용
- 해당사항 없음.

나. 이사회의 주요활동 내역

회 차
개최일자
의 안 내 용
가결여부
비고

1
2016년 2월 26일
(연결/별도)재무제표 승인의 건
가결
-

2
2016년 3월 14일
정기주주총회 소집결의 건
가결
-

3
2016년 3월 25일
부산은행 운전자금대출 신규차입의 건
가결
-

4
2016년 5월 23일
부산은행 외담대 한도증액에 관한 건
가결
-

5
2016년 9월 12일
부산은행 구매자금대출 한도증액 및 L/C지보 한도 감액에 관한 건
가결
-

6
2016년 9월 19일
부산은행 구매자금대출 한도증액 및 L/C지보 한도 감액에 관한 건
가결
-

7
2016년 9월 26일
부산은행 구매자금대출 한도증액 및 L/C지보 한도 감액에 관한 건
가결
-

8
2016년 12월 20일
부산은행 기존 대출금 대환의 건
가결
-

9
2017년 1월 23일
신한은행 외담대 한도증액의 건
가결
-

10
2017년 2월 17일
(연결/별도)재무제표 승인의 건
가결
-

11
2017년 3월 10일
정기주주총회 소집결의 건
가결
-

12
2017년 6월 8일
삼보오토(주)의 외상매출채권 담보대출 연대보증의 건
가결
-

13
2017년 6월 21일
(주)드림저축은행 어음할인의 건
가결
-

14
2017년 07월 18일
부산은행 할인어음 개별 차입의 건
가결
-

15
2017년 07월 21일
대구은행 전자방식외상매출채권담보대출 차입신청의 건
가결
-

16
2017년 08월 10일
한국수출입은행 대출한도 설정의 건
가결
-

다. 이사회에서의 사외이사의 주요활동 내역

회차
개최일자
의안내용
사외이사
참석여부
비고

1
2016년 2월 26일
(연결/별도)재무제표 승인의 건
참석
-

2
2016년 3월 14일
정기주주총회 소집결의 건
참석
-

3
2016년 3월 25일
부산은행 운전자금대출 신규차입의 건
미참석
-

4
2016년 5월 23일
부산은행 외담대 한도증액에 관한 건
미참석
-

5
2016년 9월 12일
부산은행 구매자금대출 한도증액 및 L/C지보 한도 감액에 관한 건
미참석
-

6
2016년 9월 19일
부산은행 구매자금대출 한도증액 및 L/C지보 한도 감액에 관한 건
미참석
-

7
2016년 9월 26일
부산은행 구매자금대출 한도증액 및 L/C지보 한도 감액에 관한 건
미참석
-

8
2016년 12월 20일
부산은행 기존 대출금 대환의 건
미참석
-

9
2017년 1월 23일
신한은행 외담대 한도증액의 건
미참석
-

10
2017년 2월 17일
(연결/별도)재무제표 승인의 건
참석
-

11
2017년 3월 10일
정기주주총회 소집결의 건
참석
-

12
2017년 6월 8일
삼보오토(주)의 외상매출채권 담보대출 연대보증의 건
미참석
-

13
2017년 6월 21일
(주)드림저축은행 어음할인의 건
미참석
-

14
2017년 07월 18일
부산은행 할인어음 개별 차입의 건
미참석

15
2017년 07월 21일
대구은행 전자방식외상매출채권담보대출 차입신청의 건
참석

16
2017년 08월 10일
한국수출입은행 대출한도 설정의 건
미참석

라. 이사회내의 위원회 구성현황
- 해당사항 없음.

마. 이사회내의 위원회 활동내역
-해당사항 없음.

바. 이사의 독립성
① 이사의 선임
이사는 주주총회에서 선임하며, 주주총회에서 선임할 이사 후보자는 이사회(사내이사, 사외이사)가 추천하여 주주총회에 제출할 의안으로 확정하고 있습니다.ㄴ
이사의 선임과 관련하여 관련법규에 의한 주주제안이 있는 경우, 이사회는 적절한 범위 내에서 이를 주주총회 의안으로 제출하고 있습니다.
이러한 절차에 따라 선임된 이사는 다음과 같습니다.

직명
성명
추천인
담당업무
회사와의 거래
최대주주 또는 
주요주주와의 관계

사내이사
(대표이사)
이태용
이사회
경영전반
해당사항없음
본인

사내이사
정승호(*)
이사회
경영전반
해당사항없음
해당사항없음

사내이사
(대표이사)
박성남
이사회
경영전반
해당사항없음
해당사항없음

사외이사
김태경(*)
이사회
경영전반
해당사항없음
해당사항없음

* 2017년 3월 27일 정기주주총회에서 정승호 사내이사, 김태경 사외이사가 재선임되었습니다.

② 사외이사의 전문성
회사는 사외이사가 이사회에서 전문적인 직무수행이 가능하도록 보조하고 있습니다.
이사회 개최 전에 해당 안건을 충분히 검토할 수 있도록 사전에 자료를 제공하고 있습니다. 또한, 회사 경영활동에 대한 이해를 도모하기 위해 필요시 경영현장을 직접 시찰하고 현황보고를 받고 있습니다.

2. 감사제도에 관한 사항

1) 감사기구 관련 사항
 - 해당사항 없음.

2) 감사
가. 감사의 인적사항

성 명
주 요 경 력
비고

이수용(*)
호진산업(주) 대표이사
-

박성욱
신성산업(주) 대표이사
-

*2017년 03월 27일 제42기 주주총회에서 이수용 감사가 재선임 되었습니다.

나. 감사의 독립성
당사는 관련법령 및 정관에 따라 감사의 구성, 운영 및 권한, 책임 등을 정의하여 감사업무를 수행하고 있습니다.
감사의 업무수행은 회계감사를 위해서는 재무제표 등 회계관련서류 및 회계법인의 감사절차와 감사결과를 검토하고 필요한 경우에는 회계법인에 대하여 회계에 관한 장부와 관련서류를 검토하고 필요한 경우에는 회계법인에 대하여 회계에 관한 장부와 관련서류에 대한 추가 검토를 요청하고 그 결과를 검토합니다. 그리고 감사는 신뢰할 수 있는 회계정보 작성 및 공시를 위하여 설치한 내부회계관리제도의 운영실태를 내부회계관리자로부터 보고 받고 이를 검토합니다. 또한 감사 업무를 위하여 이사회 및 기타 중요한 회의에 출석하고 필요할 경우에는 이사로부터 영업에 관한 보고를 받고 중요한 업무에 관한 회사의 보고에 대해 추가검토 및 자료보완을 요청하는 등 적절한 방법을 사용하여 검토합니다.

다. 감사의 주요활동내역

회 차
개최일자
의 안 내 용
가결여부
비고

1
2016년 2월 26일
(연결/별도)재무제표 승인의 건
가결
-

2
2016년 3월 14일
정기주주총회 소집결의 건
가결
-

3
2016년 3월 25일
부산은행 운전자금대출 신규차입의 건
가결
-

4
2016년 5월 23일
부산은행 외담대 한도증액에 관한 건
가결
-

5
2016년 9월 12일
부산은행 구매자금대출 한도증액 및 L/C지보 한도 감액에 관한 건
가결
-

6
2016년 9월 19일
부산은행 구매자금대출 한도증액 및 L/C지보 한도 감액에 관한 건
가결
-

7
2016년 9월 26일
부산은행 구매자금대출 한도증액 및 L/C지보 한도 감액에 관한 건
가결
-

8
2016년 12월 20일
부산은행 기존 대출금 대환의 건
가결
-

9
2017년 1월 23일
신한은행 외담대 한도증액의 건
가결
-

10
2017년 2월 17일
(연결/별도)재무제표 승인의 건
가결
-

11
2017년 3월 10일
정기주주총회 소집결의 건
가결
-

12
2017년 6월 8일
삼보오토(주)의 외상매출채권 담보대출 연대보증의 건
가결
-

13
2017년 07월 18일
부산은행 할인어음 개별 차입의 건
가결

3. 주주의 의결권 행사에 관한 사항

가. 주주의 의결권 행사에 관한사항 
 당사는 제42기 주주총회를 실시하는 과정중에 의결권 확보를 위하여 전자투표제를 실시하였으며, 한국예탁결제원으로부터 S/V을 위임받아 주총에서 행사하였습니다.

나. 소수주주권의 행사여부보고서 제출일 공시대상 기간 중 소수주주권의 행사한 사항이 없습니다.

다. 경영권분쟁당사는 공시대상 기간 중 경영권 분쟁에 관하여 발생된 사항이 없습니다.

Ⅵ. 주주에 관한 사항

대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 주, %)

성 명
관 계
주식의
종류
소유주식수 및 지분율
비고

기 초
기 말

주식수
지분율
주식수
지분율

이태용
최대주주
보통주
589,680
42.12
589,680
42.12
-

이정용
특수관계인
보통주
218,650
15.62
218,650
15.62
-

이수용
특수관계인
보통주
76,540
5.47
76,540
5.47
-

이진용
특수관계인
보통주
73,360
5.24
73,360
5.24
-

정용희
특수관계인
보통주
40,800
2.91
40,800
2.91
-

계
보통주
999,030
71.36
999,030
71.36
-

우선주
-
-
-
-
-

- 최대주주 주요경력

최대주주 셩명
직위
주요경력

기간
경력사항
겸임현황

이 태 용
대표이사
2003년~현재
삼보산업 대표이사
삼보오토 대표이사

최대주주 변동내역

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 주, %)

변동일
최대주주명
소유주식수
지분율
비 고

-
-
-
-
-

주식 소유현황

(기준일 :
2017년 06월 30일
)
(단위 : 주)

구분
주주명
소유주식수
지분율
비고

5% 이상 주주
이태용
589,680
42.12
-

이정용
218,650
15.62
-

이수용
76,540
5.47
-

이진용
73,360
5.24
-

우리사주조합
-
-
-

소액주주현황

(기준일 :
2017년 06월 30일
)
(단위 : 주)

구 분
주주
보유주식
비 고

주주수
비율
주식수
비율

소액주주
929
99.25%
354,635
25.33%
-

2. 주식사무

정관상 신주인수권의 내용
제9조(신주인수권) 
1. 주주는 그가 소유한 주식의 수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 갖는다.
2. 회사는 제1항의 규정에도 불구하고 다음 각 호의 어느 하나에해당하는 경우 이사회의 결의로 주주 외의 자에게 신주를 배정할수 있다.
① 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의6에 따라 일반공모증자 방식으로 신주를 발행하는 경우
② 상법 제542조의3에 따른 주식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우
③ 발행하는 주식총수의 100분의 20범위 내에서 우리사주조합원에게 주식을 우선배정하는 경우
④ 근로복지기본법 제39조의 규정에 의한 우리사주매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우
⑤ 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 긴급한 자금조달을 위하여 국내외 금융기관 또는 기관투자자에게 신주를 발행하는 경우
⑥ 발행주식총수의 100분의 20을 초과하지 않는 범위 내에서 사업상 중요한 기술도입, 연구개발, 생산ㆍ판매ㆍ자본제휴를 위하여 그 상대방에게 신주를 발행하는 경우
3. 제2항 각 호 중 어느 하나의 규정에 의해 신주를 발행할 경우 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정한다.
4. 신주인수권의 포기 또는 상실에 따른 주식과 신주배정에서 발생한 단주에 대한 처리방법은 이사회의 결의로 정한다.
5. 제2항에 따라 주주 외의 자에게 신주를 배정하는 경우 회사는 상법 제416조제1호, 제2호, 제2호의2, 제3호 및 제4호에서 정하는 사항을 그 납입기일의 2주 전까지 주주에게 통지하거나 공고하여야 한다.

결 산 일
12월 31일
정기주주총회
매사업연도 종료후 3개월중

주주명부폐쇄시기
제15조(주주명부의 폐쇄 및 기준일)
1. 회사는 매년 1월 1일부터 1월 31일까지 주주의 권리에 관한 주주명부의 기재변경을 정지한다.
2. 회사는 매년 12월 31일 현재 주주명부에 기재되어 있는 주주를 그 결산기에 관한 정기주주총회에서 권리를 행사할 주주로 한다.
3. 회사는 임시주주총회의 소집 기타 필요한 경우 이사회의 결의로 3월을 경과하지 아니하는 일정한 기간을 정하여 권리에 관한 주주명부의 기재변경을 정지하거나, 이사회의 결의로 3월내로 정한 날에 주주명부에 기재되어 있는 주주를 그 권리를 행사할 주주로 할 수 있다. 이 경우 이사회는 필요하다고 인정하는 때에는 주주명부의 기재변경 정지와 기준일의 지정을 함께 할 수 있다. 이 경우 회사는 주주명부 폐쇄기간 또는 기준일의 2주간 전에 이를 공고하여야 한다.

주권의 종류
일.오.일십.오십.일백.오백.일천.일만주권(8종)

명의개서대리인
주식회사 하나은행 증권대행부

주주의 특전
없음
공고게재신문
당사 홈페이지
(부득이한 경우 한국경재신문)

3. 최근 6개월 간의 주가 및 주식 거래실적

가. 국내증권시장

(단위 : 원,주)

종 류
1월
2월
3월
4월
5월
6월

보통주
최 고
26,900
25,200
23,300
20,900
21,750
21,800

최 저
24,400
21,950
19,900
19,650
18,750
19,650

월간거래량
351,329
37,282
55,592
38,544
47,991
30,255

4. 기업인수목적회사의 추가기재사항
- 해당사항 없음

Ⅶ. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원의 현황

임원 현황

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 주)

성명
성별
출생년월
직위
등기임원
여부
상근
여부
담당
업무
주요경력
소유주식수
재직기간
임기
만료일

의결권
있는 주식
의결권
없는 주식

이태용
남
1960년 09월
대표이사
등기임원
상근
경영총괄
Long Island Univ. 졸업
삼보산업대표이사
589,680
-
29년 7개월
2018년 03월 26일

정승호
남
1960년 06월
이사
등기임원
비상근
총괄
연세대 졸업
(주)세전사 대표이사
1,000
-
9년 6개월
2020년 03월 27일

박성남
남
1963년 03월
대표이사
등기임원
상근
경영총괄
동명대 졸업
삼보산업(주) 영업본부장
-
-
31년 8개월
2019년 03월 28일

김태경
남
1961년 07월
사외이사
등기임원
비상근
경영전반
(주)A&C 대표이사
신라대 경제학과 교수
-
-
15년 6개월
2020년 03월 27일

이수용
남
1954년 08월
감사
등기임원
비상근
감사
경북대 졸업
호진산업(주)대표이사
76,540
-
36년 6개월
2020년 03월 27일

박성욱
남
2003년 06월
감사
등기임원
상근
감사
동아대 졸업
신성산업(주)대표이사
5,284
-
4년 3개월
2019년 03월 31일

- 제42기 주주총회를 통해 사내이사 정승호, 사외이사 김태경이 재선임되었습니다.
- 제42기 주주총회를 통해 감사 이수용이 재선임되었습니다.

타회사 임원겸직 현황

겸직자
겸직회사

성명
직위
회사명
직위

이태용
대표이사
삼보오토주식회사
대표이사

직원 현황

(기준일 :
2017년 06월 30일
)
(단위 : 백만원)

사업부문
성별
직 원 수
평 균
근속연수
연간급여
총 액
1인평균
급여액
비고

기간의
정함이 없는
근로자
기간제
근로자
합 계

전체
(단시간
근로자)
전체
(단시간
근로자)

알미늄합금
남
187
-
-
-
187
6.6
4,768
25
-

알미늄합금
여
11
-
-
-
11
2.3
193
17
-

자동차부품
남
173
-
18
-
191
6.4
3,387
20
-

자동차부품
여
35
-
14
-
49
2.7
559
16
-

합 계
406
-
32
-
438
6.0
8,907
22
-

2. 임원의 보수 등

<이사ㆍ감사 전체의 보수현황>

1. 주주총회 승인금액

(단위 : 천원)

구 분
인원수
주주총회 승인금액
비고

이사
14
2,000,000
-

감사
2
300,000
-

2. 보수지급금액

2-1. 이사ㆍ감사 전체

(단위 : 천원)

인원수
보수총액
1인당 평균보수액
비고

6
223,160
55,790
-

2-2. 유형별

(단위 : 천원)

구 분
인원수
보수총액
1인당
평균보수액
비고

등기이사
(사외이사, 감사위원회 위원 제외)
3
192,260
96,130
-

사외이사
(감사위원회 위원 제외)
1
15,450
15,450
-

감사위원회 위원
-
-
-
-

감사
2
15,450
15,450
-

- 상기 이사 중 사내이사 1명과 감사 1명에 대해서는 보수를 지급하지 않고 있습니다.
- 상기 이사의 보수총액에는 소득세법 제20조의 근로소득, 제21조의 기타소득, 제22조의 퇴직소득이 포함되어 있습니다.

<이사ㆍ감사의 개인별 보수현황>

1. 개인별 보수지급금액

(단위 : 천원)

이름
직위
보수총액
보수총액에 포함되지 않는 보수

-
-
-
-

- 해당사항 없음.

2. 산정기준 및 방법

(단위 : 천원)

이름
보수의 종류
총액
산정기준 및 방법

근로소득
급여
-
-

상여
-
-

주식매수선택권
 행사이익
-
-

기타 근로소득
-
-

퇴직소득
-
-

기타소득
-
-

- 해당사항 없음.

Ⅷ. 계열회사 등에 관한 사항

1. 계열회사 현황

회사명
상장여부
지분율(%)
비고

한성산업(주)
비상장
48.22
삼보산업주식회사의 관계기업

아이리중공업(주)
비상장
47.22
삼보오토주식회사의 관계기업

- 아이리중공업(주)는 전기 이전에 폐업하였으며, 지분법적용을 중지하였습니다.

타법인출자 현황

(기준일 :
2017년 09월 27일
)
(단위 : 천원, 주, %)

법인명
최초취득일자
출자
목적
최초취득금액
기초잔액
증가(감소)
기말잔액
최근사업연도
재무현황

수량
지분율
장부
가액
취득(처분)
평가
손익
수량
지분율
장부
가액
총자산
당기
순손익

수량
금액

(주)씨맥스커뮤니케이션즈
(비상장)
2008년 08월 28일
투자
2,011,774
1,568,000
27.53%
7,749,945
-
-
397,475
1,568,000
27.53%
7,833,854
28,127,121
1,434,338

합 계
1,568,000
27.53%
7,749,945
-
-
397,475
1,568,000
27.53%
7,833,854
28,127,121
1,434,338

- (주)씨맥스커뮤니케이션즈는 종속기업인 삼보오토(주)의 지분을 23.85%를 보유하고 있습니다.
- 당사는 당기 중 (주)씨맥스커뮤니케이션즈로부터 313,567천원의 배당금을 수령하였습니다.

Ⅸ. 이해관계자와의 거래내용

1. 최대주주등에 대한 신용공여등
- 해당사항 없습니다.

2. 최대주주등과의 자산양수도 등
- 해당사항 없습니다.

3. 최대주주등과의 영업거래
- 해당사항 없습니다.

4. 주주(최대주주 등 제외)ㆍ임원ㆍ직원 및 기타 이해관계자와의 거래내용

(단위 : 천원)

구 분
거래내용
변 동 내 역

기 초
증 가
감 소
기 말

종업원
종업원단기대여금
100,375
262,166
85,862
276,679

합 계
100,375
262,166
85,862
276,679

※당사는 종업원 주택자금을 위해 대여금을 지급하였습니다.

5. 기업인수목적회사의 추가기재사항
- 해당사항 없음.

X. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황

(기준일 : 2017년 09월 27일)
(단위 : 천원)

제 출 처
매 수
금 액
비 고

은 행
-
-
-

금융기관(은행제외)
-
-
-

법 인
-
-
-

기타(개인)
-
-
-

외국지주회사의 자회사 현황

(기준일 : 2017년 09월 27일)
(단위 : 천원)

구 분
A지주회사
B법인
C법인
D법인
...
연결조정
연결 후
금액

매출액
-
-
-
-
-
( - )
-

내부 매출액
( - )
( - )
( - )
( - )
( - )
-
-

순 매출액
-
-
-
-
-
-
-

영업손익
-
-
-
-
-
( - )
-

계속사업손익
-
-
-
-
-
( - )
-

당기순손익
-
-
-
-
-
( - )
-

자산총액
-
-
-
-
-
( - )
-

부채총액
-
-
-
-
-
( - )
-

자기자본
-
-
-
-
-
( - )
-

자본금
-
-
-
-
-
( - )
-

감사인
-
-
-
-
-
-
-

감사ㆍ검토
의견
-
-
-
-
-
-
-

비 고
-
-
-
-
-
-
-

3. 공시사항의 진행 변경상황
- 해당사항 없음.

4. 주주총회의사록 요약

주총일자
안 건
결 의 내 용
비 고

제42기
주주총회
(2017.03.27)
제1호의안 : 제42기 재무제표승인의 건
총회에서 주주상호간에 심의한 후
원안대로 승인함
-

제2호의안 : 이사 선임의 건
총회에서 주주상호간에 심의한 후
원안대로 승인함
-

제3호의안 : 감사 선임의 건
총회에서 주주상호간에 심의한 후
원안대로 승인함
-

제4호의안 : 이사 보수한도 승인의 건
총회에서 주주상호간에 심의한 후
원안대로 승인함
-

제5호의안 : 감사 보수한도 승인의 건
총회에서 주주상호간에 심의한 후
원안대로 승인함
-

제41기
주주총회
(2016.03.28)
제1호의안 : 제41기 재무제표승인의 건
총회에서 주주상호간에 심의한 후
원안대로 승인함
-

제2호의안 : 사내이사 선임의 건
총회에서 주주상호간에 심의한 후
원안대로 승인함
-

제3호의안 : 감사 선임의 건
총회에서 주주상호간에 심의한 후
원안대로 승인함
-

제4호의안 : 이사 보수한도 승인의 건
총회에서 주주상호간에 심의한 후
원안대로 승인함
-

제5호의안 : 감사 보수한도 승인의 건
총회에서 주주상호간에 심의한 후
원안대로 승인함
-

5. 채무보증현황
2017년 09월 27일 현재

(단위: USD, 천원)

특수관계자명
보증처
통화
지급보증금액
비고

삼보오토(주)
부산은행
USD
8,400,000
기한부L/C

삼보오토(주)
KEB하나은행
KRW
8,400,000
포괄여신

삼보오토(주)
경남은행
KRW
7,800,000
포괄여신

상기 외에 증권신고서 제출일 현재 당사는 대표이사 등으로부터 차입금과 관련하여 지급보증을 제공받고 있습니다.

6. 그 밖의 우발채무

-
증권신고서 제출일 현재 만기가 도래하지 않은 할인어음 잔액
은

16,699,048
천원
입니다. 이중 제거조건을 충족하지 못한 금액은

13,472,850
천
원
입니다.
보다 자세한 사항은 본 공시서류에 첨부된 연결재무제표의 주석 21. 우발채무 및 약정사항을 참조하시기 바랍니다.

【 전문가의 확인 】

1. 전문가의 확인

-
해당사항 없음

2. 전문가와의 이해관계

-
해당사항 없음