State aid — Greece — Aid C 9/04 (ex NN 20/04) — Reduction of corporate tax rate for investments over EUR 30 million — Invitation to submit comments pursuant to Article 88(2) of the EC Treaty (Text with EEA relevance)
Date: 2004-04-07
Institutions: European Commission
Subjects: Greece, State aid, control of State aid, tax relief

C 87/10

EN

Official Journal of the European Union

7.4.2004

STATE AID — GREECE

Aid C 9/04 (ex NN 20/04) — Reduction of corporate tax rate for investments over EUR 30 million

Invitation to submit comments pursuant to Article 88(2) of the EC Treaty

(2004/C 87/04)

(Text with EEA relevance)

By means of the letter dated 3 March 2004 reproduced in the authentic language on the pages following
this summary, the Commission notified Greece of its decision to initiate the procedure laid down in Article
88(2) of the EC Treaty concerning the abovementioned aid.

Interested parties may submit their comments on the aid in respect of which the Commission is initiating
the procedure within one month of the date of publication of this summary and the following letter, to:

European Commission
Directorate-General for Competition
Directorate State Aid II
Rue de la Loi/Wetstraat 200
B-1049 Brussels
Fax (32-2) 296 95 80

These comments will be communicated to Greece. Confidential treatment of the identity of the interested
party submitting the comments may be requested in writing, stating the reasons for the request.

SUMMARY

Description of the measure

Greek law No 3220/2004 (FEK A 15) on the ‘Development and
Social Policy Measures — Objectivity of tax controls and other
provisions’ (1) entitles companies that
invest over EUR 30
million to the reduction of corporate tax rate from 35 % (the
normal corporate tax) to 25 %. This reduction will apply for 10
years, starting from the year during which the new investment
comes into operation. This reduction applies to the firm's
aggregated net profits regardless of whether or not
these
arise from the investment in question.

Assessment of the measure

to potential beneficiaries

economic
The measure affords
advantage which relieves them of charges that are normally
borne
from their budget. Ordinary companies pay the
corporation tax at a rate of 35 % while the companies that
invest a minimum of EUR 30 million pay the corporation
tax only at a rate of 25 %. The economic advantage granted
amounts to the difference of 10 % in the tax rate multiplied by
the overall profits of the beneficiaries.

According to the Commission, this advantage seem to fulfil the
relevant conditions to be considered aid within the meaning of
Article 87(1) of
is mentioned in the
Commission notice on direct business taxation (2).

the EC Treaty, as

(1) Published in the Greek Government Gazette on 30 January 2004

and entered into force the same day.

In particular, the advantage is attributable to the State as it
consists in the foregoing of tax revenues by the Greek State.
The measure also appears to be selective as it is restricted to
companies that can afford to invest EUR 30 million or more.
Furthermore, the selective character of the advantage seems not
to be justified by the nature of the tax system under the
relevant case law (3).

Indeed,

The Commission suggests that
the measure could distort
competition and have an effect on trade between Member
States.
the possible activities performed by the
take place on international
potential beneficiaries may
markets, and may involve trade or other business activities
where competition is intense.

Therefore, at the present stage of procedure the Commission
has come to the conclusion that by implementing the measure
in question the Greek authorities may grant State aid within
the meaning of Article 87(1) EC. The derogations provided for
in Article 87(2) and (3) EC do not seem to apply. Considering
its doubts on the compatibility of the aid with the EC Treaty,
the Commission services propose to initiate the formal inves-
tigation procedure laid down in Article 88(2) of the EC Treaty.

In accordance with Article 14 of Council Regulation No
659/1999, all unlawful aid would be subject
to recovery
from the recipient in case the measure is found to constitute
aid.

(2) Commission notice on the application on the State aid rules to
taxation (OJ C 384,
to direct business

measures
relating
10.12.1998, p. 3).

(3) Case C-143/99 Adria-Wien

Pipeline GmbH and Wieters-
dorfer & PeggauerZementwerke GmbH v Finanzlandesdirektion für
Kärnten [2001]ECR I-08365.

7.4.2004

EN

Official Journal of the European Union

C 87/11

TEXT OF THE LETTER

‘Η Επιτροπή επιθυµεί να πληροφορήσει την Ελλάδα ότι, αφού εξέ-
τασε τις πληροφορίες που υπέβαλαν οι αρχές σας σχετικά µε το
ανωτέρω µέτρο, αποφάσισε να κινήσει τη διαδικασία που προβλέπει
το άρθρο 82 παράγραφος 2 της συνθήκης ΕΚ.

∆ΙΑ∆ΙΚΑΣΙΑ
(1) Με βάση τα στοιχεία που συγκέντρωσε, η Επιτροπή ζήτησε
από την Ελλάδα µε επιστολή της 22ας Οκτωβρίου 2003
(D/56772), να παράσχει κάθε πληροφορία σχετική µε ορι-
σµένα µέτρα που περιέχονται στο σχέδιο νόµου για τα «µέτρα
αναπτυξιακής και κοινωνικής πολιτικής — αντικειµενικοποί-
ηση του φορολογικού ελέγχου και άλλες διατάξεις», προκει-
µένου να διαπιστωθεί αν έχουν ενδεχοµένως χαρακτήρα ενί-
σχυσης κατά την έννοια του άρθρου 87 της συνθήκης ΕΚ.
Σύµφωνα µε διατάξεις του εν λόγω νοµοσχεδίου, οι επιχειρή-
σεις που πραγµατοποιούν µεγάλες επενδύσεις αξίας τουλάχι-
στον 30 εκατ. ευρώ καταβάλλουν φόρο επί του συνόλου των
κερδών τους µε χαµηλότερο συντελεστή 25 % αντί του κανο-
νικού 35 %. Η Επιτροπή υπενθύµισε επίσης στην Ελλάδα την
υποχρέωσή της να κοινοποιεί στην Επιτροπή κάθε µέτρο που
συνιστά ενίσχυση, πριν από την εφαρµογή του, σύµφωνα µε
το άρθρο 88 παράγραφος 3 της συνθήκης EK.

(2) Με επιστολή της 27ης Νοεµβρίου 2003 (A/38170), οι ελλη-
νικές αρχές υπέβαλαν ορισµένες από τις πληροφορίες που
ζητήθηκαν. ∆εδοµένου ότι οι σχετικές απαντήσεις ήταν ελλι-
πείς, η Επιτροπή προέβη σε υπενθύµιση προς την Ελλάδα στις
3 ∆εκεµβρίου 2003 (D/57817). Στη συνέχεια, η Επιτροπή
έλαβε δύο επιστολές στις 8 ∆εκεµβρίου 2003 (A/38600) και
στις 21 Ιανουαρίου 2004 (A/30440), µε τις οποίες οι ελλη-
νικές αρχές παρείχαν περαιτέρω πληροφορίες. Ωστόσο, οι
απαντήσεις των ελληνικών αρχών ήταν πολύ γενικές και ανε-
παρκώς τεκµηριωµένες.

(3) Στις 15 Ιανουαρίου 2004 ψηφίστηκε στην Ελλάδα ο νόµος
για τα «µέτρα αναπτυξιακής και κοινωνικής πολιτικής —
αντικειµενικοποίηση του φορολογικού ελέγχου και άλλες δια-
τάξεις», που τέθηκε σε ισχύ στις 30 Ιανουαρίου 2004, µε τη
δηµοσίευσή του στην ελληνική Εφηµερίδα της Κυβερνήσεως
αριθ. 3220/2004 (ΦAK A 15).

ΠΕΡΙΓΡΑΦΗ ΤΟΥ ΜΕΤΡΟΥ
(4) Ο ελληνικός νόµος αριθ. 3220/2004 για τα «µέτρα αναπτυ-
ξιακής και κοινωνικής πολιτικής — αντικειµενικοποίηση του
φορολογικού ελέγχου και άλλες διατάξεις»
(ΦΑΚ Α 15)
καθιερώνει, για τις επιχειρήσεις που πραγµατοποιούν επενδύ-
σεις αξίας τουλάχιστον 30 εκατοµµυρίων ευρώ, µειωµένο
συντελεστή φορολογίας επιχειρήσεων 25 % αντί του κανονι-
κού συντελεστή 35 %. Η µείωση θα ισχύει για χρονικό διά-
στηµα 10 ετών, µε χρόνο έναρξης το έτος στη διάρκεια του
οποίου θα αρχίσει η παραγωγική λειτουργία της επένδυσης
και αφορά τα συνολικά καθαρά κέρδη της επιχείρησης ανε-
ξάρτητα αν προέρχονται από τη συγκεκριµένη επένδυση.

(5) Tο κίνητρο παρέχεται στις επιχειρήσεις ανεξαρτήτως αν η
σχετική επένδυση υπάγεται στις ενισχύσεις του ελληνικού
νόµου για την περιφερειακή ανάπτυξη 2601/1998 (στο
εξής αναφερόµενος ως
νόµος 2601/1998). Ο νόµος
2601/1998 κρίθηκε από την Επιτροπή το 1998 ως συµβατό
καθεστώς για τη χορήγηση εθνικών περιφερειακών ενισχύσεων.

(6) Οι ελληνικές αρχές ισχυρίζονται στην απάντησή τους ότι το
εν λόγω µέτρο δεν συνιστά κρατική ενίσχυση, αλλά αποτελεί
φορολογική ελάφρυνση στο πλαίσιο της γενικότερης αναπτυ-
ξιακής πολιτικής.

(7) Επιπλέον, οι ελληνικές αρχές ισχυρίζονται ότι το µέτρο εφαρ-
µόζεται σε όλες τις επιχειρήσεις που είναι εγκατεστηµένες στο
σύνολο της ελληνικής επικράτειας, χωρίς να γίνεται διαχωρι-
σµός σε ηµεδαπούς και αλλοδαπούς επενδυτές ή σε νέες και
παλαιές επιχειρήσεις.

ΑΞΙΟΛΟΓΗΣΗ ΤΟΥ ΜΕΤΡΟΥ

Κρατική ενίσχυση κατά την έννοια του άρθρου 87 παράγρα-
φος 1 της συνθήκης ΕΚ
(8) Για να διαπιστώσει κατά πόσον τα µέτρα αποτελούν ενίσχυση
κατά την έννοια του άρθρου 87 παράγραφος 1 ΕΚ, η Επι-
τροπή πρέπει να εξετάσει αν τα µέτρα ευνοούν ορισµένες
επιχειρήσεις ή την παραγωγή ορισµένων προϊόντων µε την
παροχή οικονοµικού πλεονεκτήµατος που έχει επιλεκτικό
χαρακτήρα και συνεπώς νοθεύει ή απειλεί να νοθεύσει τον
ανταγωνισµό, αν το πλεονέκτηµα χορηγείται µέσω κρατικών
πόρων και αν µπορεί να επηρεάσει τις µεταξύ των κρατών
µελών συναλλαγές.

Οικονοµικό πλεονέκτηµα

(9) Το µέτρο παρέχει στους δυνητικούς δικαιούχους οικονοµικό
πλεονέκτηµα, καθόσον τους απαλλάσσει από δαπάνες που
κανονικά τους βαρύνουν. Οι επιχειρήσεις φορολογούνται
γενικά µε συντελεστή 35 %, ενώ για τις επιχειρήσεις που
πραγµατοποιούν επενδύσεις ύψους τουλάχιστον 30 εκατοµ-
µυρίων ευρώ ο συντελεστής φορολογίας µειώνεται σε 25 %.
Παρέχεται εποµένως οικονοµικό πλεονέκτηµα που υπολογίζε-
ται πολλαπλασιάζοντας τη διαφορά 10 % µεταξύ των δύο
φορολογικών συντελεστών επί το σύνολο των κερδών των
δικαιούχων σε χρονικό διάστηµα 10 ετών.

Ευνοϊκή µεταχείριση ορισµένων επιχειρήσεων ή ορισµένων οικο-
νοµικών δραστηριοτήτων
(10) Μέτρα που αφορούν όλους τους κλάδους ή όλες τις γεω-
γραφικές περιοχές µπορούν παρόλα αυτά να θεωρηθούν επι-
λεκτικά, εάν τα κριτήρια επιλεξιµότητας περιορίζουν στην
πράξη το δυνητικό αριθµό των αποδεκτών, για παράδειγµα,
στις µεγάλες επιχειρήσεις, όπως στην προκειµένη περίπτωση.

(11) Το ανωτέρω πλεονέκτηµα ευνοεί ορισµένες µόνον επιχειρή-
σεις, δεδοµένου ότι δεν µπορούν όλες να υπαχθούν στο εν
λόγω καθεστώς. ∆εν έχουν όλες οι επιχειρήσεις τη δυνατό-
τητα να επωφεληθούν από τη µείωση του φορολογικού συ-
ντελεστή, αλλά µόνον επιχειρήσεις ορισµένης οικονοµικής
ισχύος (εκείνες που είναι σε θέση να επενδύσουν πάνω από
30 εκατοµµύρια ευρώ). Εποµένως, από το καθεστώς αποκλεί-
ονται οι επιχειρήσεις που δεν είναι αρκετά µεγάλες ώστε να
πραγµατοποιούν επενδύσεις άνω των 30 εκατοµµυρίων ευρώ
(όπως οι ΜΜΕ). Στην υπόθεση «Territorio Histórico de Álava
— Diputación Foral de Álava και λοιποί κατά Επιτροπής» (4),
το Πρωτοδικείο έκρινε ότι αυτά τα µέτρα (εκπτώσεις φόρου
για επιχειρήσεις που πραγµατοποιούν επενδύσεις ορισµένου
ύψους) έχουν ειδικό χαρακτήρα κατά την έννοια του άρθρου
87 παράγραφος 1 ΕΚ.

(4) Συνεκδικασθείσες υποθέσεις T-92/00 και T-103/00, Territorio Histó-
rico de Álava — Diputación Foral de Álava (T-92/00), Ramondín,
SA και Ramondín Cápsulas, SA (T-103/00) κατά Επιτροπής Συλλογή
2002, σ. II-1385, σκέψη 49.

C 87/12

EN

Official Journal of the European Union

7.4.2004

Χρήση κρατικών πόρων
(12) Το κριτήριο των κρατικών πόρων πληρούται εάν το µέτρο
µειώνει το φόρο που πρέπει να καταβάλλει κανονικά ο
δικαιούχος. Η παροχή φορολογικού πλεονεκτήµατος συνεπά-
γεται απώλεια πόρων για το κράτος, καθόσον το τελευταίο
αποστερείται έσοδα. Όπως αναφέρθηκε ήδη, το εν λόγω
µέτρο συνεπάγεται τη χρήση κρατικών πόρων, υπό την έννοια
της παραίτησης του κράτους από φορολογικά έσοδα, λόγω
της εφαρµογής µειωµένου φορολογικού συντελεστή.

Νόθευση του ανταγωνισµού και των συναλλαγών µεταξύ κρατών
µελών
(13) Σύµφωνα µε πάγια νοµολογία, για να νοθεύει τον ανταγωνι-
σµό ένα µέτρο, αρκεί ο αποδέκτης της ενίσχυσης να ανταγω-
νίζεται άλλες επιχειρήσεις σε ανοικτές αγορές. Στο παρόν
στάδιο, η Επιτροπή θεωρεί ότι το εν λόγω καθεστώς θα έχει
επιπτώσεις στον ανταγωνισµό και στις ενδοκοινοτικές συναλ-
λαγές, επειδή το µέτρο απευθύνεται σε επιχειρήσεις µε οικο-
νοµική ισχύ που τους επιτρέπει να πραγµατοποιούν επενδύ-
σεις ύψους 30 εκατοµµυρίων ευρώ. Οι επιχειρήσεις αυτές
κατά κανόνα δραστηριοποιούνται σε ξένες αγορές, και ιδίως
στις αγορές άλλων κρατών µελών. Συνεπώς, τα πλεονεκτή-
µατα που παρέχονται µε το υπό εξέταση καθεστώς θα επηρε-
άσουν τον ανταγωνισµό και τις συναλλαγές µεταξύ των κρα-
τών µελών.

Παράνοµος χαρακτήρας της ενίσχυσης
(14) ∆εδοµένου ότι οι δικαιούχοι επωφελούνται από το κίνητρο
αυτό ανεξάρτητα από την υπαγωγή ή µη της επένδυσης στις
ενισχύσεις που προβλέπει ο νόµος 2601/1998, δηλαδή στο
εγκεκριµένο καθεστώς περιφερειακών ενισχύσεων, και καθόσον
το µέτρο δεν κοινοποιήθηκε ούτε εγκρίθηκε µε άλλο τρόπο
προτού τεθεί σε ισχύ, η Επιτροπή θεωρεί ότι η ενίσχυση θα
ήταν παράνοµη κατά την έννοια του άρθρου 1 στοιχείο στ)
του κανονισµού αριθ. 659/1999 του Συµβουλίου.

Συµβιβάσιµο
(15) Εάν το µέτρο αποτελεί ενίσχυση κατά την έννοια του άρθρου
87 παράγραφος 1 ΕΚ, η Επιτροπή αµφιβάλλει κατά πόσο µια
κρατική ενίσχυση σε επιχειρήσεις που επενδύουν πάνω από 30
εκατοµµύρια ευρώ συµβιβάζεται µε την κοινή αγορά.

(16) Η ενίσχυση δεν φαίνεται να είναι συµβιβάσιµη βάσει του
άρθρου 87 παράγραφος 2 ούτε βάσει του άρθρου 87 παρά-
γραφος 3 στοιχεία β) ή δ). Παράλληλα, φαίνεται ότι η ενί-
σχυση δεν εµπίπτει σε καµία από τις πράξεις που έχει εκδώσει
η Επιτροπή βάσει του άρθρου 87 παράγραφος 3 στοιχείο γ).

(17) Όσον αφορά το συµβιβάσιµο βάσει του άρθρου 87 παράγρα-
φος 3 στοιχείο α) (5), το καθεστώς δεν φαίνεται να είναι
σύµφωνο µε τις κατευθυντήριες γραµµές για τις εθνικές περι-
φερειακές ενισχύσεις (6). Βάσει των κατευθυντήριων γραµµών,
κατ' αρχήν επιτρέπονται ενισχύσεις µόνο για αρχικές επενδύ-
σεις ή για τη δηµιουργία θέσεων εργασίας που συνδέονται µε
τις αρχικές επενδύσεις. Ωστόσο, στην προκειµένη περίπτωση,
η Επιτροπή διαπιστώνει ότι η έκπτωση φόρου δεν φαίνεται να
υπόκειται σε περιορισµό µε βάση την αξία της επένδυσης.

Επιπλέον, το µέτρο δεν φαίνεται να περιορίζεται µόνο στην
αρχική επένδυση, και ως εκ τούτου αποτελεί ενίσχυση λει-
τουργίας.

(18) Σύµφωνα µε τις κατευθυντήριες γραµµές για τις περιφερει-
ακές ενισχύσεις, οι ενισχύσεις λειτουργίας (που αποσκοπούν
στη µείωση των τρεχουσών δαπανών µιας επιχείρησης, ιδίως
µε τη µορφή φοροαπαλλαγών) µπορούν να χορηγηθούν µόνο
σε εξαιρετικές περιπτώσεις και εφόσον:
(i) δικαιολογούνται
λόγω της συµβολής τους στην περιφερειακή ανάπτυξη και η
φύση και το επίπεδό τους είναι ανάλογα προς τα µειονεκτή-
µατα που επιδιώκουν να αντιµετωπίσουν και (ii) είναι χρονικά
περιορισµένες και µειώνονται προοδευτικά. Η απόδειξη της
ύπαρξης περιφερειακών µειονεκτηµάτων και η αξιολόγηση
της σηµασίας τους πρέπει να γίνεται από το κράτος µέλος.
Η Επιτροπή θεωρεί επί του παρόντος ότι στην προκειµένη
περίπτωση δεν πληρούται καµία από τις προϋποθέσεις αυτές.
Συγκεκριµένα, εφόσον το πλεονέκτηµα εξαρτάται από τα ετή-
σια κέρδη των δικαιούχων, δεν υπάρχει εγγύηση ότι το ποσό
της ενίσχυσης θα µειώνεται προοδευτικά.

(19) Επιπλέον, το µέτρο δεν φαίνεται να προβλέπει κανέναν έλεγχο

όσον αφορά τη σώρευση ενισχύσεων.

(20) Οι ελληνικές αρχές δεν επικαλέστηκαν καµία από τις παρεκ-
κλίσεις που απαριθµούνται στο άρθρο 87 παράγραφοι 2 ή 3
της Συνθήκης ΕΚ.

ΣΥΜΠΕΡΑΣΜΑ
(21) Με βάση τις προαναφερθείσες εκτιµήσεις, η Επιτροπή, ενερ-
γώντας σύµφωνα µε τη διαδικασία του άρθρου 88 παράγρα-
φος 2 της συνθήκης ΕΚ, ζητά από την Ελλάδα να υποβάλει
τις παρατηρήσεις της και κάθε σχετική πληροφορία που µπο-
ρεί να συµβάλει στην αξιολόγηση του µέτρου, µέσα σε ένα
µήνα από την ηµεροµηνία παραλαβής της παρούσας επιστο-
λής.

(22) Η Επιτροπή ζητά από τις ελληνικές αρχές να διαβιβάσουν
αµέσως αντίγραφο της παρούσας επιστολής στους δυνητικούς
δικαιούχους.

(23) Η Επιτροπή επιθυµεί να υπενθυµίσει στην Ελλάδα ότι το
άρθρο 88 παράγραφος 3 της συνθήκης ΕΚ έχει ανασταλτικό
αποτέλεσµα, και παράλληλα να επιστήσει την προσοχή της
στο άρθρο 14 του κανονισµού 659/1999 του Συµβουλίου,
που προβλέπει ότι κάθε παράνοµη ενίσχυση µπορεί να ανα-
κτηθεί από τον δικαιούχο.

(24) Η Επιτροπή προειδοποιεί την Ελλάδα ότι θα ενηµερώσει τους
ενδιαφερόµενους µε δηµοσίευση της παρούσας επιστολής και
περίληψής της στην Επίσηµη Εφηµερίδα της Ευρωπαϊκής
Ένωσης. Θα ενηµερώσει επίσης τους ενδιαφερόµενους στις
χώρες της ΕZΕΣ που έχουν υπογράψει τη συµφωνία ΕΟΧ,
µε δηµοσίευση ανακοίνωσης στο Συµπλήρωµα ΕΟΧ της Επί-
σηµης Εφηµερίδας της Ευρωπαϊκής Ένωσης και την Επο-
πτεύουσα Αρχή της ΕZΕΣ µε αποστολή αντιγράφου της
παρούσας επιστολής. Όλοι οι ενδιαφερόµενοι θα κληθούν
να υποβάλουν τις παρατηρήσεις τους µέσα σε ένα µήνα
από την ηµεροµηνία της σχετικής δηµοσίευσης.’

(5) Όλη η ελληνική επικράτεια θεωρείται ως περιοχή επιλέξιµη για ενισχύ-
σεις βάσει του άρθρου 87 παράγραφος 3 στοιχείο α) της συνθήκης ΕΚ.

(6) ΕΕ C 74 της 10.3.1998, σ. 9.