UNCDF: 2019-2022, Remittances for Development UNCDF:2019-2022, Remittances for Development Globalt lever och arbetar uppskattningsvis 258 miljoner människor utanför sina ursprungsländer. Bland dessa migranter är cirka 48 procent kvinnor. Det totala antalet migranter representerar 3,4 procent av den globala befolkningen, en nästan 50-procentig ökning sedan 2000. Både FNs 2030-agenda för hållbar utveckling (SDG) och Global Compact for Safe, Orderly and Regular Migration (GCM) erkänner migranternas positiva bidrag för inkluderande tillväxt och hållbar utveckling. I synnerhet utvecklingsmål 10 pekar på vikten av remitteringar för minskad ojämlikhet inom och mellan länder och noterar frågan om höga överföringskostnader. SDG 10 innefattar målet att till år 2030 minska transaktionskostnaderna till under 3 procent och eliminera överföringskorridorer med kostnader högre än 5 procent.

De huvudsakliga skälen för att stödja den planerade insatsen är att överföringar är en väsentlig kapitalkälla för många hushåll med låg inkomst; att digital finansiering kan sänka kostnaden för överföringar; att en minskning av kostnaderna med 3,5 procent i genomsnitt kan lyfta 30 miljoner människor ur fattigdom.

2018 ökade överföringarna till länder med låg inkomst och medelinkomst med 9,6 procent till totalt 529 miljarder dollar, vilket översteg inflödet av utländska direktinvesteringar (FDI). Remitteringar är allt viktigare för Afrika främst på grund av dess positiva påverkan för att stabilisera ekonomin i mottagarländerna, fattigdomsbekämpning samt ekonomisk inkludering av fattiga. Överföringar har varit den största källan till internationella finansiella flöden till Afrika sedan 2010 och står för ungefär en tredjedel av det totala externa ekonomiska stödet till kontinenten. Oavsett dess roll för fattigdomsminskning visar remitteringsmarknaden på ineffektivitet och bristande uthållighet av informella flöden, höga transaktionskostnader, ogynnsam politik och regleringsmiljö, tillsynsmyndigheters begränsade kapacitet, otillräcklig tillgänglighet av digitala överföringskanaler och begränsade och ändamålsenliga finansiella produkter anpassade för migranter.

FNs kapitalutvecklingsfond (UNCDF) har ansökt till Sida om finansiering om 55 miljoner kronor för att genomföra insatsen ”Remittances for Development in Africa" 2019-2022. Målet är att bidra till regional harmonisering av afrikansk politik för remitteringar och tillgänglighet av överkomliga, tillförlitliga och skräddarsydda digitala finansiella produkter till migranter och deras familjer i Afrika, deras ekonomiska inkludering och motståndskraft samt minskad ojämlikhet. Den planerade insatsen har fyra huvudområden:
- Policy och reglering: åtgärder mot att främja policyer och föreskrifter för överföring, baserat på förstärkt datakapacitet, som främjar tillgång till och användning av digitala överföringar och finansiella tjänster;
- Öppna ekosystem för digital betalning: migranter och mottagares förbättrade tillgången till digitala överföringskanaler för att skicka och ta emot överföringar;
- Inkluderande innovation: nya affärsmodeller och tekniska lösningar för överföring och finansiella tjänster på den afrikanska marknaden;
- Ökad kunskap: Migranter och mottagares ökade kunskap, färdigheter och beteenden för att använda digitala överföringar och finansiella tjänster.

Insatsen genomförs av UNCDFs regionala innovations-hub i Dakar, Senegal med stöd från Bryssel- och New York-kontoren i nära samarbete med Afrikanska Unionens African Institute for Remittance (AIR) baserat i Nairobi, Kenya. Den riktar sig till Ekonomiska gemenskapen i Centralafrikanska stater (ECCAS), Ekonomiska gemenskapen i Västafrikanska stater (ECOWAS) och den mellanstatliga myndigheten för utveckling (IGAD) i Afrika. Tillsammans omfattas 33 länder (60 procent av AUs medlemsstater). Institutionellt är de två först nämnda organisationerna och relevanta ministerier i medlemsstaterna mottagare av kapacitetsuppbyggnad. Vidare kommer finansinstitut i medlemsstaterna som centralbanker, operatörer för penningöverföring och mobilnätoperatörer att dra nytta av programmet. Ytterst är afrikanska migranter och deras familjer den huvudsakliga målgruppen. The Sustainable Development Goal (SDG) 10 recognizes the developmental contribution of remittances to reduce inequality within and among countries, which also notes the persistent issue of high transfer costs. In line with SDG target 10.c established by 2030, to reduce to less than 3 percent the transaction costs of migrant remittances and eliminate remittances corridors with costs higher than 5 percent.The main rationale for supporting the planned intervention are the following. - Remittances are an essential source of capital for many low-income households,   -Digital finance can lower the cost of remittances,  and- Cutting remittances costs by 3.5 percent on average can lift 30 million people out of poverty. In 2018, remittances to low and middle-income countries increased by 9.6 percent, to reach $529 billion, which exceeded the economies’ inflows of Foreign Direct Investment (FDI). In similar manner, remittances are increasingly important to Africa mainly because of its positive role in stabilizing the economy of receiving countries,  poverty alleviation and financial inclusion of the poor. Remittances represent the most stable source of flow and have been the largest source of international financial flow to Africa since 2010, accounting for about a third of total external financial assistance to the continent.United Nations Capital Development  Fund (UNCDF) via its Regional Innovation Hub , based in Dakar, Senegal  has applied to the Embassy of Sweden in Addis Ababa for funding of 55 million SEK to carry out the programme entitled "Remittances for Development  in Africa 2019-2022. The ultimate goal of the programme is to contribute to regional harmonization of remittances policies and availability of affordable, accessible, reliable, and tailored digital remittances and financial products to migrants  and their families  in Africa towards their economic inclusion, financial resilience and reduced inequality.The planned intervention  has four main areas.-  Enabling Policy and Regulations - Take steps towards conducive remittances policies and regulations, based on strengthened data capacity, that promote access and usage of digital remittances and financial services.-  Open Digital Payment Ecosystem - Migrants and beneficiaries have improved access to and increasingly use digital remittances channels to send and receive remittances.-  Inclusive Innovation - New business models and technologies for delivering remittances and financial services are tested in the African market and business case established for multiple providers to offer migrant-centric financial products.-  Customer Empowerment- Migrant and beneficiaries have the knowledge, skills, and behaviors needed to access and use digital remittances and financial services. The implementation period of the intervention is from September 2019 to December 2022.UNCDF through its Regional Innovation Hub in Dakar  and with strong support from  the Brussels and New York offices will implement the programme in collaboration with African Institute for Remittance (AIR), based in Nairobi, Kenya, which is AUC's Specialized Technical Institute on remittances.The programme targets Economic Community of Central African States (ECCAS), Economic Community of West African States (ECOWAS), Inter-Governmental Authority on Development (IGAD) region of Africa. Together, the programme directly covers 33 countries (60 percent of the AU Member States).  Institutionally, both  the REC's secretariat and relevant Ministries of the Member States of the three RECs are the beneficiaries of capacity building. In addition, financial institutions of the Member States like central banks, money transfer operators and mobile network operators in the selected RECs will also benefit from the programme. However, the primary beneficiaries  of the intervention in the long-term are  African migrants and their families at countries of destination and origin. The overall objective of the intervention is to contribute to regional harmonization of remittances policies and availability of affordable, accessible, reliable, and tailored digital remittances and financial products to migrants towards their economic inclusion, financial resilience, and reduced inequality. Identifying, adapting and enabling access to digital innovation and technology solutions for migrants and their families at countries of origin to impact their livelihoods and facilitate sustained escapes out of poverty.
The expected results are at sector, client and stakeholders levels.
Client level
• Migrants and their families access to digital remittances and financial services increased. • Ability, knowledge, skills and behavior of migrants to access and use digital remittances and financial services improved.
Stakeholders level
• Inclusive policies and regulations that enable access and usage of digital remittances' services, acknowledged, accepted, adopted and implemented.• Digital infrastructure strengthened and interoperability promoted. • Available accessible, affordable, reliable and appropriate digital remittances' services piloted. • Inclusive and innovative business model and remittances linked financial services tested.• New business model and delivery channel for building digital capabilities and skills of migrants and beneficiaries piloted.
Sector level
• Remittances and financial service providers benefits from diversified revenues cross-selling opportunity and improved sustainability.• Digital ecosystem with more investment competition and innovations expanded to wider communities.
The programme activities are categorized into four work streams.
• Work stream one focus on Enabling Policy and Regulations. It is to take steps towards conducive remittances policies and regulations and promote access and usage of digital remittances and financial services.• Work stream two is about Opening Digital Payment. Migrants and beneficiaries have improved access to and increasingly use digital remittances channels to send and receive remittances.• Work stream three focuses on Inclusive Innovation. This work stream is to promote new business models and technologies for delivering remittances and financial services.• Finally, work stream four focuses on Customer Empowerment. It is to increase financial literacy of migrants and their families and required support to get knowledge and skill on digital remittances and financial services.