In seguito alla crisi finanziaria il quadro normativo per le banche è cambiato in maniera sostanziale. Le riforme concordate in seno al G20 e al comitato di Basilea sono state attuate o sono in corso di attuazione in tutto il mondo al fine di ridurre il rischio nel settore bancario e rendere il sistema finanziario più stabile e resiliente. Tuttavia, alcuni rischi sono stati affrontati solo a livello locale. In particolare, importanti giurisdizioni (come gli Stati Uniti e il Giappone, per citare solo alcuni esempi) hanno adottato una serie di misure per ridurre il livello dei crediti deteriorati e risanare i bilanci delle banche, anche con l’introduzione o il rafforzamento dei regimi di accantonamento o di cancellazione obbligatori per i crediti deteriorati.

Inoltre, all’indomani della crisi finanziaria e nel corso della recessione che ne è seguita, alcune parti del settore bancario dell’UE hanno accumulato crediti deteriorati e altre esposizioni deteriorate . Questi livelli elevati di crediti deteriorati incidono sulla stabilità finanziaria, in quanto pesano sulla redditività e sulla sostenibilità degli enti creditizi interessati e, a causa della ridotta disponibilità di prestiti bancari, si ripercuotono sulla crescita economica. Per continuare ad affrontare le sfide poste dai livelli elevati di crediti deteriorati nell’UE, il piano d’azione del consiglio ECOFIN per affrontare la questione dei crediti deteriorati in Europa invita varie istituzioni e agenzie ad adottare misure adeguate.

In particolare, al fine di ridurre il rischio che in futuro insorgano nuovi problemi di crediti deteriorati, una delle principali priorità d’intervento è fare in modo che tali crediti siano riconosciuti in maniera tempestiva e coperti adeguatamente, così da evitare misure di tolleranza che occultano le perdite e da migliorare la risoluzione dei crediti deteriorati. L’insufficienza degli accantonamenti e le misure di tolleranza che occultano le perdite sono importanti ostacoli alla ristrutturazione del debito e alla vendita di attivi, dato che consentono alle banche di rinviare la ristrutturazione o la riduzione dell’indebitamento per evitare la contabilizzazione delle perdite (cosiddetto approccio “attendista”). È emerso che i ritardi nella contabilizzazione delle perdite contribuiscono alla riduzione dell’erogazione dei prestiti, in quanto esercitano una pressione ancora maggiore sulle banche ad aumentare gli accantonamenti nei periodi di stress (vale a dire quando le perdite si verificano e i requisiti patrimoniali previsti dalla normativa diventano più vincolanti). La prociclicità degli accantonamenti determina la prociclicità dei prestiti bancari e causa oscillazioni più ampie del ciclo economico (vale a dire cicli di forte espansione del credito seguita da una sua repentina contrazione).

Far fronte a stock elevati di esposizioni deteriorate e al loro possibile accumulo in futuro è un elemento importante degli sforzi dell’Unione per ridurre ulteriormente i rischi nel sistema bancario e consentire alle banche di concentrarsi sulla concessione di prestiti alle imprese e ai cittadini. Le discussioni in corso in seno al Consiglio confermano la necessità di realizzare ulteriori progressi nell’affrontare la questione dei crediti deteriorati per completare l’Unione bancaria, che costituisce una priorità assoluta nell’agenda dei leader.