INFORME ANUAL SOBRE LA CECA Ejercicio 1997, acompañado de las respuesta de la Comisión (98/C 352/01)

[Artículo 88 del Reglamento financiero de 21 de diciembre de 1977 cuja última modificación la constituje el Reglamento (CE, Euratom, CECA) n° 2335/95 del Consejo, de 18 de septiembre de 1995]

CAPÍTULO 1 SOLVENCIA DE LA CECA Y EVOLUCIÓN DE SUS PRINCIPALES ACTIVIDADES

Introducción

1.1. El presente capítulo trata de la solvencia de la CECA al 31 de diciembre de 1997, así como de la evolución de sus principales actividades presupuestarias y financieras durante el ejercicio. La solvencia de la CECA reviste especial importancia, sobre todo por las siguientes razones:

- aparte de su actividad marginal de préstamos con fondos propios, los préstamos de la CECA se financian mediante empréstitos bancarios o emisiones de obligaciones. Por ello es importante que la CECA disfrute de la clasificación más elevada en los mercados financieros, lo cual exige una gran solvencia;

- dado que la mayoría de los préstamos de la CECA van directamente ligados a los empréstitos correspondientes (en cuanto a porcentajes, divisas y vencimientos), el principal riesgo bancario que subsiste es el impago de los préstamos. Pueden aparecer otros riesgos si se rompe el equilibrio entre empréstito y préstamo por el impago de un deudor;

- en la medida en que el Tratado de París expira en el año 2002, conviene vigilar le evolución de los fondos propios necesarios para garantizar la solvencia de la CECA hasta su término, e incluso después, para garantizar los empréstitos restantes.

Solvencia de la CECA

Coeficiente de solvencia

1.2. Desde 1994, el instrumento principal utilizado para analizar la solvencia de la CECA es el coeficiente previsto a estos efectos por la Directiva 89/647/CEE del Consejo (1). El denominador de este coeficiente incluye los elementos del activo y de la cuenta de orden, ponderados según las indicaciones previstas en la Directiva. La Comisión incluye en el numerador el fondo de garantía y el resultado no asignado, excluyendo otras partidas que podrían considerarse parte de los fondos propios de la CECA (véase el apartado 1.8). La definición de fondos propios utilizada en el cálculo del coeficiente de solvencia corresponde a una interpretación de la Directiva, que se traduce en una evaluación bastante prudente.

1.3. Al 31 de diciembre de 1997, el coeficiente de solvencia de la CECA era de un 28,3 %, frente a 21,1 % al 31 de diciembre de 1996. Esta evolución se debe al aumento del fondo de garantía (+ 6,7 %) y sobre todo, a la fuerte disminución de los préstamos pendientes, que obedece a la lógica reducción de actividad de la CECA al aproximarse su fecha de expiración. El 11 de septiembre de 1996 (2), la Comisión confirmó su voluntad de mantener un nivel de reserva de hasta el 100 % de los préstamos pendientes después de 2002 que lleven aparejados una garantía estatal. Para ello, el fondo de garantía debería aumentarse cada año hasta llegar a 2002. En consecuencia, el coeficiente de solvencia irá progresivamente acercándose al 100 %.

Provisión para grandes riesgos

1.4. El vencimiento del Tratado de París en 2002 ya repercute de forma significativa en el nivel de actividad de la CECA. Su cartera de préstamos disminuye progresivamente, concentrándose en un número de deudores cada vez más reducido. El riesgo producido por la concentración de compromisos respecto a terceros, ha sido objeto de una Directiva del Consejo sobre la supervisión y el control de las operaciones de gran riesgo de las entidades de crédito (3). El Tribunal, en sus informes sobre la CECA correspondientes a los ejercicios 1994 (apartado 1.5) y 1995 (apartado 1.6) (4), recordó los dos límites establecidos por dicha Directiva.

1.5. Para paliar el riesgo derivado de esta concentración, la Comisión constituyó en 1995 una provisión para operaciones de gran riesgo cuyo importe se calcula en función de los rebasamientos de los dos límites mencionados, de conformidad con el anexo VI de la Directiva 93/6/CEE del Consejo (5). Aunque esta Directiva no se aplique realmente a la situación de la CECA, este enfoque refleja una política suficientemente prudente sobre los rebasamientos producidos por operaciones pasadas. El importe de dicha provisión pasó de 36 millones de ecus al 31 de diciembre de 1996 a 27 millones de ecus al 31 de diciembre de 1997. Esta evolución se debe a la disminución de los activos en cuestión, a causa de los reembolsos efectuados en 1997.

Correcciones de valor específicas

1.6. De conformidad con las Directivas del Consejo sobre las cuentas anuales (6) (7), los elementos del activo del balance deben reevaluarse individualmente y ser objeto, en caso necesario, de correcciones de valor específicas. El importe incluido en el balance por las correcciones de valor específicas respecto a los préstamos, incluyendo intereses, pasó de 193 millones de ecus al 31 de diciembre de 1996, a 170 millones de ecus al 31 de diciembre de 1997 (8). Esta disminución del 12 % se debe fundamentalmente al nuevo cálculo de la corrección de valor correspondiente a un deudor importante a raíz de la reestructuración de su deuda.

1.7. En cuanto a los demás deudores que presentan riesgo, o sea, aquellos cuyas deudas con la CECA carecen de garantías de primer orden (9), la Comisión ha analizado su situación financiera, y realizado las correcciones de valor necesarias. En 1997 no se han producido nuevos impagos de deudores.

Evolución de los empleos y recursos de la CECA

1.8. Los compromisos del presupuesto operativo de la CECA (POC) siguieron disminuyendo en 1997 (un 10 %, véase el Cuadro 1) mientras que los recursos generados durante el ejercicio aumentaron muy sensiblemente, superando las previsiones, por dos razones principales. Por una parte, debido a importantes anulaciones [195,2 millones de ecus, de los cuales más de la mitad proceden de bonificaciones concedidas en virtud de la letra a) del apartado 2 del artículo 56]. Por otra parte, gracias a la reevaluación de los créditos de un deudor importante, realizada a raíz de la reestructuración de su deuda (véase el apartado 1.6). El excedente registrado ha permitido efectuar una dotación adicional de 31,3 millones de ecus al fondo de garantía, así como un incremento neto de 224,9 millones de ecus de la provisión disponible para la financiación del POC (véase el Cuadro 2), reforzando ampliamente los fondos propios de la CECA (véase el Cuadro 3). Esta provisión para la financiación de los presupuestos operativos del futuro debe permitir paliar la eliminación total del tipo de exacción CECA ocurrida en 1998, por lo que deberá utilizarse durante los ejercicios de 1998 a 2002.

Evolución del balance de la CECA

1.9. El total del balance de la CECA disminuyó en 1 080 millones de ecus (o sea, un 15,4 %) entre el 31 de diciembre de 1996 y el 31 de diciembre de 1997 (véase el Cuadro 4). Este descenso se debe principalmente a la reducción de los préstamos pendientes con fondos de empréstitos: durante el ejercicio 1997, la CECA ha recibido reembolsos de préstamos por valor de 1 661 millones de ecus, mientras que sólo ha pagado 541,2 millones de ecus de nuevos préstamos.

1.10. El volumen de nuevos préstamos pagados se ha doblado en relación con el ejercicio 1996 (véase el Cuadro 5). El aumento de los préstamos concedidos en virtud de la letra a) del apartado 2 del artículo 56 se debe al abono de los últimos préstamos subvencionables que fueron solicitados a la CECA antes del 31 de diciembre de 1996, fecha límite para la presentación de dichas solicitudes. En cuanto a los préstamos concedidos en virtud del artículo 54, la CECA pagó seis de ellos para la reestructuración y modernización de empresas siderúrgicas (a apartado 1 del artículo 54), y dos para el fomento del consumo de acero comunitario (a apartado 2 del artículo 54).

1.11. Por otra parte, en el apartado 2.9 de su Informe Anual sobre la CECA correspondiente al ejercicio 1995, el Tribunal había observado que el importe de los préstamos abonados por la CECA para la construcción del «Grand Belt» era aproximadamente el doble de lo que permitía el valor del acero comunitario consumido en este proyecto. En consecuencia, la Comisión respondió que no renovaría la parte de estos préstamos que vencían en 1997. El Tribunal observa que los préstamos en cuestión han sido efectivamente reembolsados en 1997 sin haberse renovado, y que el importe del préstamo CECA que sigue vigente en este proyecto (hasta 2001) respeta los límites establecidos.

1.12. Los préstamos pendientes con fondos de empréstitos, que al 31 de diciembre de 1997 ascendían a 3 600 millones de ecus, disminuirán hasta unos 715 millones de ecus al 23 de julio de 2002 (antes de las correcciones de valor), de los que cerca del 90 % carecen de garantía de primer orden. El último de estos préstamos vencerá en 2019. Estos importes se calculan basándose en los préstamos abonados antes del 31 de diciembre de 1997. Según una decisión de la Comisión (10), no debe haber ningún nuevo préstamo que implique la inmovilización de reservas y cuyo vencimiento sea posterior a la expiración del Tratado CECA.

1.13. Con el 34 % del activo de la CECA al 31 de diciembre de 1997, las cuentas de tesorería representan la segunda partida más importante, tras los préstamos. Las cuentas en cuestión, así como sus principales contrapartidas del pasivo, figuran en el Cuadro 6.

Conclusión

1.14. El ejercicio 1997 ha sido ampliamente excedentario, debido sobre todo a un importe significativo de anulaciones de compromisos, lo que ha permitido que la CECA refuerce sustancialmente su solvencia y constituya las provisiones y correcciones de valor necesarias. A la vista de la expiración del Tratado, las reservas acumuladas se destinan, por una parte, a asumir el final de las actividades presupuestarias a pesar de la anulación del tipo de exacción CECA que ha tenido lugar en 1998, y por otra parte, a llevar progresivamente el fondo de garantía, una vez deducidas las correcciones de valor específicas, al nivel del 100 % de los préstamos pendientes que carezcan de la garantía de un Estado miembro y que al 23 de julio de 2002 aún no se hayan reembolsado.

CAPÍTULO 2 DECLARACIÓN DE FIABILIDAD SOBRE LA CECA

2.1. De acuerdo con el artículo 45 C del Tratado constitutivo de la Comunidad Europea del Carbón y del Acero (CECA), el Tribunal ha examinado las cuentas de la CECA, con objeto de presentar al Parlamento Europeo y al Consejo una declaración sobre la fiabilidad de las cuentas y la legalidad y la regularidad de las operaciones correspondientes.

2.2. Las cuentas en cuestión son los estados financieros de la CECA al 31 de diciembre de 1997, preparados por la Comisión y publicados en el Diario Oficial de las Comunidades Europeas (11).

2.3. En su Informe sobre los estados financieros de la CECA al 31 de diciembre de 1997 (12), informe que corresponde a la declaración de fiabilidad y que se publica con los estados financieros citados, el Tribunal concluye que estos últimos «presentan una imagen fiel del patrimonio y de la situación financiera de la Comunidad Europea del Carbón y del Acero al 31 de diciembre de 1997, así como del resultado de sus operaciones en el ejercicio que se cerró en esa misma fecha».

2.4. Además, para garantizar la legalidad y la regularidad de las operaciones correspondientes de las cuentas de la CECA sobre el ejercicio 1997, el Tribunal efectuó su fiscalización de acuerdo con las normas de auditoría generalmente admitidas a nivel internacional. El Tribunal se basó especialmente en el análisis de los sistemas, así como en los exámenes efectuados.

2.5. El Tribunal opina que la legalidad y la regularidad de las operaciones quedan, en conjunto, suficientemente garantizadas.

El presente Informe ha sido aprobado por el Tribunal de Cuentas en Luxemburgo en su reunión de los días 14 y 15 de octubre de 1998.

Por el Tribunal de Cuentas

Bernhard FRIEDMANN

Presidente

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(1) Directiva 89/647/CEE del Consejo, de 18 de diciembre de 1989, sobre el coeficiente de solvencia de las entidades de crédito (DO L 386 de 30.12.1989, p. 14).

(2) Cuestiones relativas a la expiración del Tratado CECA - actividades financieras [PV (96) 1306]. Deliberación basada en los documentos SEC (96) 1492 a /3.

(3) Directiva 92/121/CEE del Consejo, de 21 de diciembre de 1992, sobre supervisión y control de las operaciones de gran riesgo de las entidades de crédito (DO L 29 de 5.2.1993, p. 1).

(4) Informe Anual sobre la CECA, ejercicio 1994 (DO C 329 de 7.12.1995, p. 3).

Informe Anual sobre la CECA, ejercicio 1995 (DO C 377 de 13.12.1996, p. 3).

Los límites se aplican al volumen de los compromisos que la CECA puede establecer con la misma contrapartida (cliente o grupo de clientes):

- el importe de los compromisos frente a un único tercero no debe rebasar el 25 % de los fondos propios de la CECA,

- el volumen total de las operaciones de «gran riesgo» no debe rebasar el 800 % de estos mismos fondos propios. Existe un «gran riesgo» cuando el importe de los compromisos respecto a un único tercero alcanza o supera el 10 % de dichos fondos propios.

(5) Directiva 93/6/CEE del Consejo, de 15 de marzo de 1993, sobre la adecuación del capital de las empresas de inversión y las entidades crédito (DO L 141 de 11.6.1993, p. 1).

(6) Cuarta Directiva 8/660/CEE del Consejo, de 25 de julio de 1978, basada en la letra g) del apartado 3 del artículo 54 del Tratado y relativa a las cuentas anuales de determinadas formas de sociedad (DO L 222 de 14.8.1978).

(7) Directiva 86/635/CEE del Consejo, de 8 de diciembre de 1986, relativa a las cuentas anuales y a las cuentas consolidadas de los bancos y otras entidades financieras (DO L 372 de 31.12.1986).

(8) Estados financieros de la CECA al 31 de diciembre de 1997: correcciones de valor específicas en los préstamos (170 millones de ecus, nota 5.1).

(9) Se consideran garantías de primer orden las garantías de los Estados miembros de la UE o asimiladas (entidades públicas y agrupaciones industriales públicas de los Estados miembros) y las garantías bancarias.

(10) Adecuación de la política de empréstitos y préstamos a la vista de la expiración del Tratado CECA (DO C 175 de 28.6.1994).

(11) Estados financieros de la CECA al 31 de diciembre de 1997, publicados en el DO C 255 de 13.8.1998.

(12) Informe sobre los estados financieros de la CECA al 31 de diciembre de 1997, publicado en el DO C 255 de 13.8.1998.

RESPUESTA DE LA COMISIÓN

La Comisión no tiene nada que señalar. Agradece que el Informe del Tribunal de Cuentas no formule ninguna crítica y que se haya propuesto una declaración de fiabilidad positiva.