EUROPA-KOMMISSIONEN Bruxelles, den 14.10.2016 COM(2016) 485 final/2 CORRIGENDUM

This document corrects document COM(2016) 485 final of 15.07.2016.

Concerns the Danish language version.

On page 9, the table of contents was missing.

The text shall read as follows: MEDDELELSE FRA KOMMISSIONEN ÅRSREGNSKAB FOR DEN EUROPÆISKE UDVIKLINGSFOND 2015



Årsregnskab for

Den Europæiske Udviklingsfond 2015 INDHOLD ATTESTERING AF REGNSKABER GENNEMFØRELSE OG REGNSKABERNE FOR EUF'S RESSOURCER ÅRSREGNSKAB OG BEMÆRKNINGER - MIDLER FORVALTET AF EUROPA-KOMMISSIONEN EUF'S ÅRSREGNSKAB BEMÆRKNINGER TIL EUF'S ÅRSREGNSKAB BÊKOUTRUSTFONDENS ÅRSREGNSKAB ATTESTERING AF REGNSKABER BAGGRUNDSOPLYSNINGER OM EU's BÊKOUTRUSTFOND BEMÆRKNINGER TIL BÊKOUTRUSTFONDENS ÅRSREGNSKAB DE KONSOLIDEREDE ÅRSREGNSKABER FOR EUF OG BÊKOUTRUSTFONDEN BERETNING OM DEN FINANSIELLE GENNEMFØRELSE FOR EUF ÅRSREGNSKAB OG BEMÆRKNINGER - MIDLER FORVALTET AF DEN EUROPÆISKE INVESTERINGSBANK

ATTESTERING AF REGNSKABER Årsregnskabet for Den Europæiske Udviklingsfond for regnskabsåret 2015 er udfærdiget i overensstemmelse med afsnit IX i finansforordningen for 11. Europæiske Udviklingsfond og de regnskabsmæssige principper, regler og metoder, der er beskrevet i bilaget til årsregnskabet. Jeg anerkender mit ansvar for udarbejdelsen og fremlæggelsen af årsregnskabet for Den Europæiske Udviklingsfond i overensstemmelse med artikel 20 i finansforordningen for 11. Europæiske Udviklingsfond. Jeg har fra de anvisningsberettigede og fra Den Europæiske Investeringsbank, som garanterer pålideligheden heraf, modtaget alle de oplysninger, der var nødvendige for udarbejdelsen af regnskabet, som viser Den Europæiske Udviklingsfonds aktiver og passiver samt budgetgennemførelsen. Jeg attesterer herved, at jeg på grundlag af disse oplysninger og den kontrol, jeg har anset for at være nødvendig for underskrivelsen af regnskabet, har rimelig sikkerhed for, at regnskabet på alle væsentlige punkter giver et retvisende billede af Den Europæiske Udviklingsfonds finansielle stilling. (underskrevet) Manfred Kraff Regnskabsfører Den 12. juli 2016 GENNEMFØRELSE OG REGNSKABERNE FOR EUF'S RESSOURCER 1.BAGGRUND Den Europæiske Union (i det følgende benævnt "EU") samarbejder med en lang række udviklingslande. Hovedformålet er ved hjælp af udviklingsstøtte og teknisk bistand at fremme den økonomiske, sociale og miljømæssige udvikling med det primære mål på lang sigt at reducere og afhjælpe fattigdom i modtagerlandene. Med henblik herpå udarbejder EU samarbejdsstrategier i samarbejde med partnerlandene og afsætter de finansielle midler, der er nødvendige til deres gennemførelse. EU-midlerne til udviklingssamarbejde kommer fra tre kilder: -EU's budget -Den Europæiske Udviklingsfond -Den Europæiske Investeringsbank. Den Europæiske Udviklingsfond (i det følgende benævnt "EUF") er hovedinstrumentet for EU's bistand til udviklingssamarbejde i landene i Afrika, Vestindien og Stillehavet (i det følgende benævnt "AVS") og i de oversøiske lande og territorier (i det følgende benævnt "OLT").

EUF finansieres ikke over EU's budget. Den er oprettet ved en intern aftale mellem repræsentanter for medlemsstaterne, forsamlet i Rådet, og forvaltes af et særligt udvalg. Europa-Kommissionen (i det følgende benævnt "Kommissionen") har det finansielle ansvar for de aktiviteter, der gennemføres ved hjælp af EUF-midlerne. Den Europæiske Investeringsbank (i det følgende benævnt "EIB") forvalter Investeringsfaciliteten. Den geografiske støtte til AVS-landene og OLT fortsætter og finansieres hovedsageligt af EUF i perioden fra 2014-2020. Hver EUF indgås som regel for en femårig periode og er reguleret af en særskilt finansforordning, hvilket kræver, at der skal udarbejdes årsregnskaber for hver enkelt EUF. Der udarbejdes derfor et separat årsregnskab for hver EUF for den del, der forvaltes af Kommissionen. Disse årsregnskaber præsenteres også aggregeret for at give et samlet overblik over den finansielle situation for de midler, som Kommissionen er ansvarlig for. Den interne aftale om oprettelse af 11. EUF blev underskrevet af de deltagende medlemsstater, forsamlet i Rådet, i juni 2013. Den trådte i kraft den 1. marts 2015. For at sikre kontinuitet i overgangsperioden fra 10. EUF afsluttes, og indtil 11. EUF træder i kraft, har Kommissionen foreslået overgangsforanstaltninger, også kendt som overgangsfaciliteten. Overgangsfaciliteten præsenteres under 11. EUF. Samtidig blev finansforordningen for 10. EUF ændret og den nye finansforordning for overgangsperioden blev vedtaget . De trådte i kraft den 30. maj 2014. Den 2. marts 2015 vedtog Rådet finansforordningen for 11. EUF og gennemførelsesbestemmelserne hertil. De trådte i kraft den 6. marts 2015. Investeringsfaciliteten blev oprettet som en del af AVS-EU-partnerskabsaftalen. Den forvaltes af EIB og anvendes til at støtte udviklingen i den private sektor i AVS-landene, især – men ikke udelukkende – gennem finansiel hjælp til private investeringer. Faciliteten fungerer som en selvbærende konstruktion, dvs. at tilbagebetalingerne af lån kan reinvesteres i andre aktiviteter, hvorved Faciliteten bliver selvfornyende og finansielt uafhængig. Da det ikke er Kommissionen, der forvalter Investeringsfaciliteten, indgår den ikke i den første del af årsregnskabet — opgørelserne for EUF og den tilhørende beretning om den finansielle gennemførelse. Årsregnskabet for Investeringsfaciliteten er vedlagt som et særskilt afsnit til årsregnskabet (del II) med det formål at skabe en fuldstændig oversigt over EUF's udviklingsstøtte. 2.HVORDAN FINANSIERES EUF? Det Europæiske Råd vedtog den flerårige finansielle ramme for perioden 2014-2020 på sit møde den 2. december 2013. Samtidig blev det besluttet, at det geografiske samarbejde med AVS-staterne ikke skulle indarbejdes i EU's budget (opføres på budgettet), men at det fortsat skulle finansieres ved hjælp af den eksisterende mellemstatslige EUF. EU's budget er årligt, og ifølge princippet om etårige budgetter planlægges og godkendes udgifter og indtægter for et år ad gangen. Til forskel fra EU er EUF en fond med et flerårigt grundlag. Den enkelte EUF'er opretter en overordnet fond, som anvendes til at gennemføre udviklingssamarbejdet i løbetiden, der normalt er på fem år. Midlerne bevilges på et flerårigt grundlag og kan derfor anvendes i hele EUF'ens løbetid. I budgetredegørelsen, hvor EUF's budgetgennemførelse sammenholdes med de samlede midler, gøres der opmærksom på, at budgettet ikke er etårigt. EUF's midler udgøres af ad hoc-bidrag fra EU's medlemsstater. Medlemsstaternes repræsentanter mødes ca. hvert femte år for på mellemstatsligt niveau at fastlægge det samlede beløb, der skal afsættes til fonden, og for at føre tilsyn med gennemførelsen. Det er Kommissionen, der forvalter fonden i henhold til EU's udviklingspolitik. For at sikre at der er overensstemmelse mellem medlemsstaternes egne udviklings- og bistandspolitikker, der føres parallelt med den fælles EU-politik, er de nødt til at koordinere deres politik med EU's politik. Ud over ovennævnte bidrag har medlemsstaterne desuden mulighed for at indgå i samfinansieringsforanstaltninger eller at yde frivillige bidrag til EUF. 3.RAPPORTERING VED ÅRETS UDGANG 3.1.ÅRSREGNSKAB Det er regnskabsførerens ansvar at udarbejde årsregnskabet og sikre, at det giver et retvisende billede af EUF's finansielle situation. Årsregnskabet er opbygget som følger: Del I: Midler forvaltet af Kommissionen (I)årsregnskabet for EUF (II)rapport om den finansielle gennemførelse af EUF Del II: Midler forvaltet af EIB (I)årsregnskab for Investeringsfaciliteten. Siden 2014 er det desuden sådan, at når der oprettes en trustfond under EUF (se afsnit 3.2 nedenfor), præsenteres regnskaberne herfor samt de konsoliderede regnskaber (EUF og trustfonden) nedenfor.

Årsregnskabet vedtages af Kommissionen den 31. juli det efterfølgende år og forelægges Europa-Parlamentet og Rådet med henblik på decharge. 3.2.BÊKOUTRUSTFONDEN I henhold til artikel 187, stk. 1, i forordningen om de finansielle regler vedrørende Unionens almindelige budget (i det følgende benævnt "finansforordningen") og artikel 42 i finansforordningen for den 10. Europæiske Udviklingsfond for så vidt angår overgangsperioden mellem den 10. Europæiske Udviklingsfond og den 11. Europæiske Udviklingsfond (i det følgende benævnt "finansforordningen for overgangsperioden") kan Kommissionen oprette trustfonde for foranstaltninger udadtil i forbindelse med aftaler indgået med andre donorer. Disse trustfonde kan oprettes med henblik på akutte nødhjælpsforanstaltninger, foranstaltninger, der gennemføres efter katastrofefasen, eller tematiske foranstaltninger. I henhold til artikel 187, stk. 6, i finansforordningen varetages hvervet som EU-trustfondens regnskabsfører af Kommissionens regnskabsfører. EU's første multidonortrustfond, Bêkoutrustfonden, blev oprettet af EU, Tyskland, Frankrig og Nederlandene den 15. juli 2014, med det formål at fremme stabilisering og genopbygning i Den Centralafrikanske Republik. Bêkoutrustfonden kan maksimalt være aktiv i 60 måneder. Eftersom Bêkoutrustfonden er oprettet under EUF, konsolideres fondens regnskaber med EUF's regnskaber. 4.REVISION OG DECHARGE 4.1.REVISION EUF's årsregnskaber og ressourceforvaltning kontrolleres af den eksterne revisor, Den Europæiske Revisionsret (i det følgende benævnt "Revisionsretten"), der udarbejder en årsberetning til Europa-Parlamentet og Rådet. 4.2.DECHARGE Den endelige kontrol er dechargen for den finansielle gennemførelse af EUF-midlerne i et givet regnskabsår. Europa-Parlamentet er dechargemyndighed for EUF. Det betyder, at det efter revisionen og afslutningen af årsregnskabet påhviler Rådet at henstille og dernæst Europa-Parlamentet at beslutte, om der skal gives decharge til Kommissionen for den finansielle gennemførelse af EUF's midler i et givet regnskabsår. Beslutningen træffes på grundlag af en gennemgang af regnskabet, Den Europæiske Revisionsrets årsberetning (der omfatter en officiel revisionserklæring), Kommissionens svar samt efterfølgende spørgsmål og yderligere anmodninger om oplysninger til Kommissionen. DEN EUROPÆISKE UDVIKLINGSFOND REGNSKABSÅRET 2015 ÅRSREGNSKAB OG BEMÆRKNINGER - MIDLER FORVALTET AF EUROPA-KOMMISSIONEN

Det bør bemærkes, at eftersom tallene afrundes til millioner euro, svarer summen af tallene i tabellerne i det følgende ikke nødvendigvis til totalen. INDHOLD ÅRSREGNSKAB OG BEMÆRKNINGER - MIDLER FORVALTET AF EUROPA-KOMMISSIONEN EUF'S ÅRSREGNSKAB EUF'S BALANCE EUF'S RESULTATOPGØRELSE EUF'S PENGESTRØMSOPGØRELSE OPGØRELSE OVER BEVÆGELSER I NETTOAKTIVER FOR EUF SALDO PR. EUF RESULTATOPGØRELSE PR. EUF OPGØRELSE OVER BEVÆGELSER I NETTOAKTIVER PR. EUF BEMÆRKNINGER TIL EUF'S ÅRSREGNSKAB BÊKOUTRUSTFONDENS ÅRSREGNSKAB ATTESTERING AF REGNSKABER BAGGRUNDSOPLYSNINGER OM EU's BÊKOUTRUSTFOND

BÊKOUTRUSTFONDENS BALANCE BÊKOUTRUSTFONDENS RESULTATOPGØRELSE BÊKOUTRUSTFONDENS PENGESTRØMSOPGØRELSE OPGØRELSE OVER BEVÆGELSER I NETTOAKTIVER FOR BÊKOUTRUSTFONDEN BEMÆRKNINGER TIL BÊKOUTRUSTFONDENS ÅRSREGNSKAB DE KONSOLIDEREDE ÅRSREGNSKABER FOR EUF OG BÊKOUTRUSTFONDEN KONSOLIDERET BALANCE KONSOLIDERET RESULTATOPGØRELSE KONSOLIDERET PENGESTRØMSOPGØRELSE KONSOLIDERET OPGØRELSE OVER BEVÆGELSER I NETTOAKTIVER BERETNING OM DEN FINANSIELLE GENNEMFØRELSE FOR EUF ÅRSREGNSKAB OG BEMÆRKNINGER - MIDLER FORVALTET AF DEN EUROPÆISKE INVESTERINGSBANK

EUF'S ÅRSREGNSKAB Det bør bemærkes, at eftersom tallene afrundes til millioner euro, svarer summen af tallene i tabellerne ikke nødvendigvis til totalen.



EUF'S BALANCE mio. EUR Bemærkninger 31.12.2015 31.12.2014 LANGFRISTEDE AKTIVER Forfinansiering 2.1 516 472 Trustfondbidrag 2.2 34 39 550 511 KORTFRISTEDE AKTIVER Forfinansiering 2.3 1 145 1 403 Tilgodehavender 2.4 171 84 Kontanter og likvide midler 2.6 504 391 1 820 1 879 AKTIVER I ALT 2 370 2 389 LANGFRISTET GÆLD Hensættelser 2.7 (4) – Gæld 2.8 (10) (34) (14) (34) KORTFRISTET GÆLD Gæld 2.9 (1 376) (1 423) (1 376) (1 423) PASSIVER I ALT (1 390) (1 457) NETTOAKTIVER 980 932 MIDLER OG RESERVER Indkaldte fondsmidler - aktive EUF'er 2.10 38 873 35 673 Indkaldte fondsmidler fra afsluttede EUF'er, som er fremført 2.11 2 252 2 252 Økonomisk resultat fremført fra tidligere regnskabsår (36 994) (33 468) Regnskabsårets økonomiske resultat (3 152) (3 526) NETTOAKTIVER 980 932 EUF'S RESULTATOPGØRELSE mio. EUR Bemærkninger 2015 2014 DRIFTSINDTÆGTER 3.2 132 132 DRIFTSUDGIFTER Driftsudgifter 3.3 (3 179) (3 650) Administrationsomkostninger 3.4 (113) (22) (3 291) (3 671) OVERSKUD/(UNDERSKUD) FRA DRIFTSAKTIVITETER (3 160) (3 539) Finansielle indtægter 3.5 8 13 Finansielle udgifter (0) (0) OVERSKUD/(UNDERSKUD) FRA FINANSIELLE AKTIVITETER 8 13 REGNSKABSÅRETS ØKONOMISKE RESULTAT (3 152) (3 526) EUF'S PENGESTRØMSOPGØRELSE

mio. EUR Bemærkninger 2015 2014 Regnskabsårets økonomiske resultat (3 152) (3 526) DRIFTSAKTIVITETER Almindelige bidrag fra medlemsstaterne 3 232 3 068 (Tilbageførsel af) tab ved værdiforringelser på fordringer 1 14 (Stigning)/fald i forfinansiering 214 (165) (Stigning)/fald i trustfondbidrag 5 (39) (Stigning)/fald i kortfristede tilgodehavender* (88) (15) Stigning/(fald) i langfristet gæld (20) 9 Stigning/(fald) i kortfristet gæld** (211) 152 Stigning/(fald) i periodeafgrænsningsposter 132 134 NETTOPENGESTRØM 113 (368) Nettostigning/(-fald) i kontanter og likvide midler 113 (368) Kontanter og likvide midler ved årets begyndelse 2.6 391 759 Kontanter og likvide midler ved årets udgang 2.6 504 391 *Kortfristede tilgodehavender fratrukket tilgodehavender vedrørende almindelige bidrag. **Kortfristet gæld fratrukket passiver vedrørende almindelige bidrag. OPGØRELSE OVER BEVÆGELSER I NETTOAKTIVER FOR EUF mio. EUR Fondens midler - aktive EUF'er (A) Ikke-indkaldte midler - aktive EUF'er (B) Indkaldte fondsmidler - aktive EUF'er (C) = (A)-(B) Kumulerede reserver (D) Indkaldte fondsmidler fra afsluttede EUF'er, som er fremført (E) I alt nettoaktiver (C)+(D)+(E) SALDO PR. 31.12.2013 45 691 13 162 32 529 (33 468) 2 252 1 313 Forøgelse af midler - almindelige bidrag – (3 144) 3 144 – – 3 144 Regnskabsårets økonomiske resultat – – – (3 526) – (3 526) SALDO PR. 31.12.2014 45 691 10 018 35 673 (36 994) 2 252 932 Forøgelse af midler - bidrag (4 795) 4 795 – – 4 795 Nedsættelse af midler - midler, som afsættes under overgangsfaciliteten (1 595) (1 595) (1 595) Indregning af midlerne fra 11. EUF 29 367 29 367 – – Regnskabsårets økonomiske resultat – – – (3 152) – (3 152) SALDO PR. 31.12.2015 73 464 34 590 38 873 (40 146) 2 252 980 SALDO PR. EUF mio. EUR 31.12.2015 31.12.2014 Bemærkninger 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF LANGFRISTEDE AKTIVER Forfinansiering 2.1 – 63 368 84 – 17 411 44 Trustfondbidrag 2.2 – – – 34 39 – 63 368 118 – 17 411 83 KORTFRISTEDE AKTIVER Forfinansiering 2.3 3 67 879 195 5 142 1 178 77 Tilgodehavender 2.4 1 65 103 2 3 66 15 0 Mellemregningskonti 2.5 214 657 1 190 – 216 810 – 607 Kontanter og likvide midler 2.6 – – – 504 – – – 391 218 790 2 172 701 224 1 018 1 193 1 076 AKTIVER I ALT 218 853 2 541 819 224 1 035 1 604 1 159 LANGFRISTET GÆLD Hensættelser 2.7 – – – (4) – – – – Gæld 2.8 – – (10) – – – (34) – – – (10) (4) – – (34) – KORTFRISTET GÆLD Gæld 2.9 (3) (128) (1 174) (71) (10) (175) (1 195) (43) Mellemregningskonti 2.5 – – – (2 062) – – (1 633) – (3) (128) (1 174) (2 132) (10) (175) (2 828) (43) PASSIVER I ALT (3) (128) (1 184) (2 136) (10) (175) (2 862) (43) NETTOAKTIVER 214 726 1 357 (1 317) 214 860 (1 258) 1 116 MIDLER OG RESERVER Indkaldte fondsmidler - aktive EUF'er 2.10 12 164 10 973 15 737 – 12 840 11 699 11 134 – Indkaldte fondsmidler fra afsluttede EUF'er, som er fremført 2.11 627 1 625 – – 627 1 625 – – Overførsel af indkaldte fondsmidler mellem aktive EUF'er 2.12 (2 476) 2 376 35 65 (3 147) 1 758 (209) 1 597 Økonomisk resultat fremført fra tidligere regnskabsår (10 107) (14 223) (12 183) (482) (10 114) (13 988) (9 356) (10) Regnskabsårets økonomiske resultat 6 (26) (2 232) (901) 8 (235) (2 828) (472) 214 726 1 357 (1 317) 214 860 (1 258) 1 116 NETTOAKTIVER 214 726 1 357 (1 317) 214 860 (1 258) 1 116

RESULTATOPGØRELSE PR. EUF mio. EUR 2015 2014 Bemærkninger 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF DRIFTSINDTÆGTER 3.2 4 24 99 5 9 43 79 1 DRIFTSUDGIFTER Driftsudgifter 3.3 2 (56) (2 297) (828) (1) (293) (2 881) (475) Administrationsomkostninger 3.4 (0) – (34) (79) – 0 (22) – 2 (56) (2 331) (907) (1) (293) (2 903) (475) OVERSKUD/(UNDERSKUD) FRA DRIFTSAKTIVITETER 6 (32) (2 232) (902) 8 (249) (2 824) (474) Finansielle indtægter 3.5 (0) 6 0 2 0 15 (3) 2 Finansielle udgifter – – 0 (0) – – (0) – OVERSKUD/(UNDERSKUD) FRA FINANSIELLE AKTIVITETER (0) 6 1 2 0 15 (4) 2 REGNSKABSÅRETS ØKONOMISKE RESULTAT 6 (26) (2 232) (901) 8 (235) (2 828) (472) OPGØRELSE OVER BEVÆGELSER I NETTOAKTIVER PR. EUF mio. EUR 8. EUF Fondens midler - aktive EUF'er (A) Ikke-indkaldte midler - aktive EUF'er (B) Indkaldte fondsmidler - aktive EUF'er (C) = (A)-(B) Kumulerede reserver (D) Indkaldte fondsmidler fra afsluttede EUF'er, som er fremført (E) Overførsel af indkaldte fondsmidler mellem aktive EUF'er (F) I alt nettoaktiver (C)+(D)+(E)+(F) SALDO PR. 31.12.2013 12 840 – 12 840 (10 114) 627 (3 083) 270 Overførsler til/fra 10. EUF – (64) (64) Regnskabsårets økonomiske resultat – 8 8 SALDO PR. 31.12.2014 12 840 – 12 840 (10 107) 627 (3 147) 214 Nedsættelse af midler - midler, som afsættes under overgangsfaciliteten (676) (676) (676) Overførsler til/fra 10. EUF – (6) (6) Overførsler til/fra 11. EUF – 676 676 Regnskabsårets økonomiske resultat – 6 6 SALDO PR. 31.12.2015 12 164 12 164 (10 100) 627 (2 476) 214 mio. EUR 9. EUF Fondens midler - aktive EUF'er (A) Ikke-indkaldte midler - aktive EUF'er (B) Indkaldte fondsmidler - aktive EUF'er (C) = (A)-(B) Kumulerede reserver (D) Indkaldte fondsmidler fra afsluttede EUF'er, som er fremført (E) Overførsel af indkaldte fondsmidler mellem aktive EUF'er (F) I alt nettoaktiver (C)+(D)+(E)+(F) SALDO PR. 31.12.2013 11 699 – 11 699 (13 988) 1 625 2 130 1 467 Overførsler til/fra 10. EUF – (372) (372) Regnskabsårets økonomiske resultat – (235) (235) SALDO PR. 31.12.2014 11 699 – 11 699 (14 223) 1 625 1 758 860 Nedsættelse af midler - midler, som afsættes under overgangsfaciliteten (727) (727) (727) Overførsler til/fra 10. EUF – (109) (109) Overførsler til/fra 11. EUF – 727 727 Regnskabsårets økonomiske resultat – (26) (26) SALDO PR. 31.12.2015 10 973 10 973 (14 249) 1 625 2 376 726 mio. EUR 10. EUF Fondens midler - aktive EUF'er (A) Ikke-indkaldte midler - aktive EUF'er (B) Indkaldte fondsmidler - aktive EUF'er (C) = (A)-(B) Kumulerede reserver (D) Indkaldte fondsmidler fra afsluttede EUF'er, som er fremført (E) Overførsel af indkaldte fondsmidler mellem aktive EUF'er (F) I alt nettoaktiver (C)+(D)+(E)+(F) SALDO PR. 31.12.2013 21 152 13 162 7 990 (9 365) – 952 (423) Forøgelse af midler - bidrag – (3 144) 3 144 3 144 Overførsler til/fra 8. og 9. EUF – (936) (936) Overførsler til/fra 11. EUF (225) (225) Overførsel af økonomisk resultat fremført - likvide beholdninger - fra 10. EUF til 11. EUF 10 10 Regnskabsårets økonomiske resultat – (2 828) (2 828) SALDO PR. 31.12.2014 21 152 10 018 11 134 (12 183) – (209) (1 258) Forøgelse af midler - bidrag (4 795) 4 795 4 795 Nedsættelse af midler - midler, som afsættes under overgangsfaciliteten (192) (192) (192) Overførsler til/fra 8. og 9. EUF – 84 84 Overførsler til/fra 11. EUF – 160 160 Regnskabsårets økonomiske resultat – (2 232) (2 232) SALDO PR. 31.12.2015 20 960 5 223 15 737 (14 415) – 35 1 357



mio. EUR 11. EUF Fondens midler - aktive EUF'er (A) Ikke-indkaldte midler - aktive EUF'er (B) Indkaldte fondsmidler - aktive EUF'er (C) = (A)-(B) Kumulerede reserver (D) Indkaldte fondsmidler fra afsluttede EUF'er, som er fremført (E) Overførsel af indkaldte fondsmidler mellem aktive EUF'er (F) I alt nettoaktiver (C)+(D)+(E)+(F) SALDO PR. 31.12.2013 – – – – – – Forøgelse af midler - almindelige bidrag – – – – Overførsler til/fra 8., 9, og 10. EUF – – 1 597 1 597 Overførsel af økonomisk resultat fremført - likvide beholdninger - fra 10. EUF til 11. EUF (10) (10) Regnskabsårets økonomiske resultat – (472) (472) SALDO PR. 31.12.2014 – – – (482) 1 597 1 116 Indregning af midlerne fra 11. EUF i overensstemmelse med den interne aftale 29 301 29 301 – – Overførsler til/fra 8., 9, og 10. EUF – (1 532) (1 532) Regnskabsårets økonomiske resultat – (901) (901) SALDO PR. 31.12.2015 29 301 29 301 – (1 382) 65 (1 317)

BEMÆRKNINGER TIL EUF'S ÅRSREGNSKAB 1.VÆSENTLIGE REGNSKABSPOLITIKKER 1.1.RETSGRUNDLAG OG REGNSKABSREGLER I overensstemmelse med artikel 46 i EUF's finansforordning udarbejdes EUF's årsregnskab på baggrund af reglerne for periodiserede regnskaber, der er udarbejdet på grundlag af de internationale regnskabsstandarder for den offentlige sektor (International Public Sector Accounting Standards, IPSAS). De regnskabsregler, der er vedtaget af Kommissionens regnskabsfører, anvendes af alle EU's institutioner og -organer, således at man har et fælles sæt regler for regnskabsførelse, værdiansættelse og regnskabsaflæggelse, der gør det muligt at harmonisere proceduren for udarbejdelse og konsolidering af årsregnskabet, jf. artikel 152 i EU's finansforordning. Disse regler anvendes også på EUF under hensyntagen til dens aktiviteters særlige karakter. 1.2.REGNSKABSPRINCIPPER

De overordnede hensyn (eller regnskabsprincipper), der skal følges under udarbejdelsen af årsregnskabet, er fastsat i EU-regnskabsregel 1 "Årsregnskaber" og er de samme som dem, der er beskrevet i IPSAS 1, dvs. principperne om et retvisende billede, periodisering, going concern, ensartethed, sammendrag af poster, modregning og sammenligningstal. Derudover omfatter de kvalitative karakteristika for årsregnskabet i henhold til artikel 144 i EU's finansforordning, dvs. at oplysningerne skal være relevante, pålidelige, forståelige og sammenlignelige. 1.3.GRUNDLAG FOR UDARBEJDELSEN 1.3.1.Valuta og omregningsgrundlag Årsregnskabet er opstillet i millioner euro, idet euroen er EU's funktionelle valuta og rapporteringsvaluta. Valutatransaktioner omregnes til euro ved hjælp af de gældende valutakurser på transaktionsdagen. Årsopgørelser over monetære aktiver og passiver i udenlandske valutaer omregnes til euro på grundlag af de valutakurser, som var gældende den 31. december: Euroens vekselkurser Valuta 31.12.2015 31.12.2014 Valuta 31.12.2015 31.12.2014 BGN 1,9558 1,9558 LTL - 3,4528 CZK 27,0230 27,7350 PLN 4,2639 4,2732 DKK 7,4626 7,4453 RON 4,5240 4,4828 GBP 0,7340 0,7789 SEK 9,1895 9,3930 HRK 7,6380 7,6580 CHF 1,0835 1,2024 HUF 315,9800 315,5400 JPY 131,0700 145,2300 USD 1,0887 1,2141 1.3.2.Anvendelse af overslag I henhold til IPSAS og almindeligt accepterede regnskabsprincipper omfatter årsregnskabet nødvendigvis beløb, der er baseret på overslag og forvaltningens antagelser på baggrund af de mest pålidelige tilgængelige oplysninger. Vigtige overslag omfatter, men er ikke begrænset til, forpligtelser vedrørende ydelser til medarbejdere, hensættelser, finansielle risici forbundet med lageropgørelser og tilgodehavender, periodeafgrænsningsposter, eventualaktiver og -forpligtelser og værdiforringelsesgraden af immaterielle aktiver og materielle anlægsaktiver. De endelige beløb kan afvige fra disse skøn. Ændringer i skøn indføres i den periode, hvor man får kendskab til ændringen.



1.4.BALANCE 1.4.1 Immaterielle aktiver Erhvervede softwarelicenser opføres til anskaffelsesværdi med fradrag af den samlede amortisering og tab ved værdiforringelse. Aktiverne amortiseres på lineær basis over deres forventede levetid. Immaterielle aktivers forventede levetid afhænger af deres specifikke økonomiske levetid eller juridiske levetid som fastsat ved en aftale. Immaterielle aktiver, der er udviklet internt, kapitaliseres, når de relevante kriterier i EU's regnskabsregler er opfyldt. De omkostninger, der kan kapitaliseres, omfatter alle nødvendige omkostninger, der er direkte forbundet med at oprette, fremstille og forberede aktivet til den af ledelsen planlagte anvendelse. Omkostninger forbundet med forskningsaktiviteter, udviklingsomkostninger, der ikke kan kapitaliseres, og vedligeholdelsesomkostninger indregnes som udgifter, efterhånden som de afholdes. 1.4.2 Materielle anlægsaktiver Alle ejendomme og installationer samt alt udstyr opføres til anskaffelsesværdien med fradrag af afskrivninger og tab ved værdiforringelse. Den historiske anskaffelsesværdi omfatter udgifter, der direkte kan henføres til anskaffelsen eller opførelsen af aktivet. Efterfølgende omkostninger bliver kun medregnet i aktivets regnskabsmæssige værdi eller indregnet som et selvstændigt aktiv, når det er sandsynligt, at det fremtidige økonomiske udbytte heraf eller mulighed for tjenesteydelser vil tilfalde enheden, og dets værdi kan ansættes pålideligt. Reparation og vedligeholdelse opføres på resultatopgørelsen for den regnskabsperiode, hvor udgifterne er afholdt. Grunde og kunstværker afskrives ikke, da de skønnes at have en ubegrænset levetid. Aktiver under opførelse afskrives ikke, da disse aktiver endnu ikke kan anvendes. Andre aktiver afskrives efter den lineære metode, så anskaffelsesværdien fordeles på den resterende værdi i henhold til den skønsmæssige levetid, som følger: Type aktiv Lineære afskrivningssatser Bygninger 4 % til 10 % Anlæg og udstyr 10 % til 25 % Løsøre og køretøjer 10 % til 25 % Inventar og tilbehør 10 % til 33 % IT-udstyr 25 % til 33 % Andet 10 % til 33 % Gevinster eller tab på afhændelser fastlægges ved at sammenligne provenuet minus salgsomkostninger med den regnskabsmæssige værdi og medtages i resultatopgørelsen. Leasingkontrakter Leasing af materielle aktiver, hvor enheden bærer alle væsentlige risici og fordele ved ejendomsretten, klassificeres som finansiel leasing. Finansiel leasing kapitaliseres pr. leasingaftalens begyndelsesdato til den laveste værdi af dagsværdien for det leasede aktiv og nutidsværdien for minimumsbetalingerne på leasingaftalen. Den finansielle leasingydelses renteelement opføres under udgifter over leasingperioden med en konstant periodisk sats i forhold til den resterende saldo. Lejeforpligtelserne fratrukket finansielle afgifter medregnes som gæld. Aktiver, der er erhvervet i henhold til finansiel leasing, afskrives over den korteste periode af aktivets levetid og leasingperioden. Lejeaftaler, hvor udlejeren bærer en væsentlig del af risici og fordele ved ejendomsretten, klassificeres som operationel leasing. Betalingerne for operationel leasing opføres på resultatopgørelsen på lineær basis over leasingperioden. 1.4.3 Nedskrivning af ikke-finansielle aktiver

Aktiver med ubestemt levetid amortiseres/afskrives ikke, men vurderes årligt med hensyn til nedskrivning på grund af værdiforringelse. Amortisering/afskrivning af aktiver tages op til overvejelse, hver gang en begivenhed eller en ændring i omstændighederne antyder, at den regnskabsmæssige værdi måske ikke er erholdelig. Tab ved værdiforringelse som følge af en ændring i omstændighederne antyder, at den regnskabsmæssige værdi måske ikke er erholdelig. Det erholdelige beløb er det højeste beløb af et aktivs dagsværdi minus salgsomkostninger og dets brugsværdi. De immaterielle aktivers og de materielle anlægsaktivers restværdi og levetid vurderes og korrigeres om nødvendigt mindst én gang om året. Et aktivs regnskabsmæssige værdi nedskrives straks til det erholdelige beløb, hvis den regnskabsmæssige værdi er større end de anslåede erholdelige beløb. Hvis de årsager til værdiforringelser, der var konstateret i de foregående år, ikke længere er relevante, tilbageføres det tidligere bogførte værdiforringelsestab tilsvarende. 1.4.4 Finansielle aktiver Finansielle aktiver inddeles i følgende kategorier: finansielle aktiver til dagsværdi gennem resultatopgørelsen lån og tilgodehavender hold-til-udløb-investeringer samt finansielle aktiver, der besiddes med handel for øje. Klassifikationen af de finansielle instrumenter bestemmes ved den første bogføring og revurderes pr. hver balancedag. (I)Finansielle aktiver til dagsværdi gennem resultatopgørelsen Et finansielt instrument klassificeres i denne kategori, hvis det hovedsagligt er erhvervet med henblik på salg på kort sigt, eller hvis enheden betegner det således. Afledte finansielle instrumenter hører også til i denne kategori. Aktiver i denne kategori klassificeres som kortfristede aktiver, hvis det kan forventes, at de realiseres inden 12 måneder fra balancedagen. I dette regnskabsår havde enheden ingen investeringer, der hørte til i denne kategori. (II)Lån og tilgodehavender Lån og tilgodehavender er ikke-afledte finansielle aktiver med faste eller bestemmelige betalinger, der ikke er noteret på et aktivt marked. De fremkommer, når enheden tilvejebringer penge, varer eller tjenesteydelser direkte til debitor uden at have til hensigt at handle tilgodehavendet. De er inkluderet i de langfristede aktiver, undtagen hvis de udløber inden for 12 måneder fra balancedagen. (III)Hold-til-udløb-investeringer Hold-til-udløb-investeringer er ikke-afledte finansielle aktiver med faste eller bestemmelige betalinger og fast løbetid, som enheden agter og formår at beholde til udløb. I dette regnskabsår havde enheden ingen investeringer, der hørte til i denne kategori. (IV)Finansielle aktiver, der besiddes med handel for øje Finansielle aktiver, der besiddes med handel for øje, er ikke-afledte finansielle instrumenter, der enten hører til i denne kategori eller ikke er rubriceret i nogen anden kategori. De klassificeres enten som kortfristede aktiver eller langfristede aktiver afhængigt af, hvornår enheden forventer at afhænde dem, hvilket normalt svarer til restløbetiden på balancedagen. 1.4.5 Forfinansiering Forfinansiering er en betaling, hvis formål er at yde modtageren et forskud i form af et kontant beløb. Det kan opdeles i et antal betalinger over en periode, som er fastlagt i den pågældende kontrakt, afgørelse, aftale eller basisretsakt. Kontantbeløbet eller forskuddet anvendes enten til det formål, det er ydet til, inden for den i aftalen fastlagte periode, eller tilbagebetales. Hvis modtageren ikke afholder udgifter, som er støtteberettigede, skal forskuddet betales tilbage til enheden. Forfinansieringsbeløbet nedsættes (helt eller delvis), efterhånden som de støtteberettigede omkostninger (der bogføres som udgifter) godkendes og beløb tilbagebetales. Ved årets udgang værdiansættes udestående forfinansiering til de(t) beløb, der oprindeligt er opført på balancen, minus returnerede beløb og støtteberettigede udgifter, herunder eventuelt anslåede beløb, der er afholdt i perioden. 1.4.6 Tilgodehavender og inddrivelige beløb Tilgodehavender og inddrivelige beløb bogføres med det oprindelige beløb med fradrag af nedskrivninger for værdiforringelse. En nedskrivning for værdiforringelse foretages, når der er objektive beviser for, at enheden ikke vil modtage alle forfaldne beløb i henhold til de oprindelige betingelser for tilgodehavender. Nedskrivningsbeløbet svarer til differencen mellem aktivets regnskabsmæssige værdi og det erholdelige beløb. Nedskrivningsbeløbet medtages i resultatopgørelsen. 1.4.7 Kontanter og likvide midler Kontanter og likvide midler er finansielle instrumenter og klassificeres som finansielle aktiver, der besiddes med handel for øje. De omfatter kontantbeholdning, anfordringsindskud i banker eller bankindskud, der kan hæves med kort varsel, og andre kortfristede letomsættelige investeringer med oprindelige løbetider på tre måneder eller derunder. 1.4.8 Hensættelser

Hensættelser bogføres, når enheden som følge af tidligere begivenheder har en aktuel juridisk forpligtelse eller en implicit forpligtelse, og en udbetaling med stor sandsynlighed er nødvendig for at opfylde denne forpligtelse, og der kan foretages et rimeligt skøn over beløbets størrelse. Der foretages ikke hensættelser for fremtidige driftstab. Størrelsen af hensættelsen er det bedst mulige skøn over de forventede udgifter, der er nødvendige for at afregne den aktuelle forpligtelse på tidspunktet for regnskabsaflæggelsen. Når hensættelsen omfatter et stort antal poster, værdiansættes forpligtelsen ved at vægte samtlige mulige udfald og disses sandsynlighed (expected value-metoden). 1.4.9 Gæld En betydelig del af enhedens gæld er ikke forbundet med køb af varer eller tjenesteydelser. I stedet er der tale om ubetalte krav om godtgørelse af udgifter fra modtagere af støtte eller anden EU-finansiering. Kravene opføres som gæld med det krævede beløb, når kravet om godtgørelse modtages. Når de støtteberettigede omkostninger er verificeret og godkendt, værdiansættes gælden til det godkendte og støtteberettigede beløb. Gæld, der hidrører fra køb af varer og tjenesteydelser, bogføres ved modtagelse af regningen på det oprindelige beløb, og de tilsvarende udgifter opføres i regnskaberne, når varerne eller ydelserne er leveret og godkendt af enheden. 1.4.10 Periodeafgrænsningsposter Ved udgangen af regnskabsperioden fastsættes de skyldige udgifter ved hjælp af et skøn over periodens overførselsforpligtelser. Indtægter bogføres også i den periode, de vedrører. Hvis der ved årets udgang ikke er udstedt en regning, men enheden har leveret tjenesteydelsen eller varerne, eller hvis der findes en kontraktlig aftale, skal en indtægt, der er opstået, opføres i årsregnskabet. Hvis der ved årets udgang derimod er udstedt en regning, men ydelserne eller varerne endnu ikke er leveret, vil indtægten blive udskudt og opført i den efterfølgende regnskabsperiode. 1.5.RESULTATOPGØRELSE 1.5.1 Indtægter Indtægter fra ikke-kommercielle transaktioner omfatter skatter og overførsler i situationer, hvor overdrageren overfører midler til modtageren, mens modtageren ikke overfører omtrentlig den samme værdi i direkte udveksling. Overførsler er tilførsel af fremtidige økonomiske gevinster eller tjenesteydelser fra andre ikke-kommercielle transaktioner end skatter. Kommercielle indtægter fra salg af varer og tjenesteydelser indregnes, når alle væsentlige risici og fordele ved ejendomsretten til varerne er overgået til køber. Indtægter fra transaktioner i forbindelse med tjenesteydelser bogføres på tidspunktet for regnskabsaflæggelsen, i henhold til hvor stor en del af transaktionen der er fuldført. 1.5.2 Udgifter Handelsudgifter i forbindelse med køb af varer og tjenesteydelser bogføres, når ydelserne er leveret og godkendt af enheden. De værdiansættes til det oprindelige fakturabeløb. På balancedagen bogføres udgifter vedrørende den ydelse, der er leveret i perioden, men for hvilken der endnu ikke er modtaget eller accepteret en regning, desuden i resultatopgørelsen. Ikke-handelsudgifter vedrører overførsler til modtagere og kan opdeles i tre typer: fordringer, overførsler i henhold til aftaler samt støtte, bidrag og donationer ydet inden for rammerne af de skønsmæssige beføjelser. Overførslerne posteres som udgifter i den periode, hvor den udløsende begivenhed finder sted, forudsat at overførslen er lovlig ifølge bestemmelserne, eller der er indgået en kontrakt, som tillader overførslen, forudsat at støttemodtageren opfylder berettigelseskriterierne, og forudsat at der kan foretages et rimeligt skøn over beløbets størrelse. Når en betalingsanmodning eller et godtgørelseskrav modtages og opfylder kriterierne for postering, opføres det som en udgift på det støtteberettigede beløb. Ved regnskabsårets udgang skønnes og indregnes støtteberettigede udgifter, der allerede er skyldige, men som endnu ikke er anmeldt, som påløbne udgifter i regnskabet. 1.6.EVENTUALAKTIVER OG -FORPLIGTELSER 1.6.1 Eventualaktiver Et eventualaktiv er et muligt aktiv, der hidrører fra tidligere begivenheder, og hvis eksistens kun kan bekræftes ved, at en eller flere usikre fremtidige begivenheder, som enheden ikke er alene om at kontrollere, indtræffer. Et eventualaktiv opstår, når der er sandsynlighed for økonomiske gevinster eller mulighed for tjenesteydelser. 1.6.2 Eventualforpligtelser En eventualforpligtelse er en mulig forpligtelse, der hidrører fra tidligere begivenheder, og hvis eksistens kun kan bekræftes ved, at en eller flere usikre fremtidige begivenheder, som enheden ikke er alene om at kontrollere, indtræffer, eller en nutidig forpligtelse, der hidrører fra tidligere begivenheder, men som endnu ikke er blevet bogført. Eventualforpligtelser vurderes hver balancedag for at vurdere sandsynligheden for afgang af ressourcer i form af økonomiske fordele eller tjenesteydelsesmuligheder. 1.7.SAMFINANSIERING

De modtagne samfinansieringsbidrag opføres som gæld til medlemsstaterne, tredjelande og andre, eftersom de opfylder kriterierne for betingede indtægter fra andre transaktioner end valutatransaktioner. EUF skal anvende bidragene til at levere tjenesteydelser til tredjeparter eller returnere aktiverne (de modtagne bidrag). Den udestående gæld i forbindelse med samfinansieringsaftaler udgør de modtagne samfinansieringsbidrag minus udgifterne i forbindelse med projektet. Virkningen for nettoaktiverne er nul. Udgifter i forbindelse med samfinansieringsprojekter bogføres i takt med, at de afholdes. Det hertil svarende bidragsbeløb bogføres som driftsindtægter, og virkningen for regnskabsårets økonomiske resultat er nul. 2.BEMÆRKNINGER TIL BALANCEN LANGFRISTEDE AKTIVER 2.1.FORFINANSIERING mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Forfinansiering – 63 368 84 516 472 I alt – 63 368 84 516 472 mio. EUR 31.12.2015 31.12.2014 Direkte forvaltning 65 72 Gennemført af: Kommissionen 43 47 EU-forvaltningsorganer 1 3 EU-delegationer 21 22 Indirekte forvaltning 451 400 Gennemført af: Tredjelande 25 22 Internationale organisationer 90 127 EIB og EIF 323 223 Offentligretlige organer 10 24 Privatretlige enheder, der har fået overdraget offentlige tjenesteydelsesopgaver 3 4 I alt 516 472 I mange kontrakter er der bestemmelser om, at der betales forskud, inden arbejdet påbegyndes eller varer eller tjenesteydelser leveres. Undertiden finder betalingerne ifølge kontrakternes betalingsplaner sted på grundlag af statusrapporter. Forfinansieringen udbetales normalt i valutaen i det land eller område, hvor projektet gennemføres. Fristerne for geninddrivelse eller anvendelse af en forfinansiering er afgørende for, om den opføres som et kortfristet eller langfristet forfinansieringsaktiv. Betingelserne for forfinansieringens anvendelse er fastsat i projektaftalen. Ved tilbagebetaling eller anvendelse inden for 12 måneder efter tidspunktet for regnskabsaflæggelsen opføres beløbet som forfinansiering. Da mange EUF-projekter er langsigtede, er det nødvendigt, at de tilhørende forskud er til rådighed i mere end ét år. Nogle af forfinansieringsbeløbene opføres derfor som langfristede aktiver, men eftersom 8. og 9. EUF er under afvikling, er det meste af forfinansieringen kortfristet. Stigningen i langsigtet forfinansiering på 44 mio. EUR sammenlignet med den 31. december 2014 skyldes hovedsageligt gennemførelsen af nye kontrakter under 11. EUF og forlængelsen af to betydningsfulde kontrakter under 9. EUF. 2.2.TRUSTFONDBIDRAG Denne post omfatter de beløb, der er indbetalt som bidrag til EU's Bêkoutrustfond minus de anslåede omkostninger afholdt af trustfonden. Trustfondbidragene anvendes af EUF i henhold til reglerne om direkte forvaltning. KORTFRISTEDE AKTIVER 2.3.FORFINANSIERING mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Forfinansiering, brutto 14 265 3 032 939 4 250 4 335 Afregnet ved cut-off-procedure (11) (198) (2 153) (744) (3 105) (2 932) I alt 3 67 879 195 1 145 1 403

mio. EUR 31.12.2015 31.12.2014 Direkte forvaltning 284 227 Gennemført af: Kommissionen 123 116 EU-forvaltningsorganer 1 4 EU-delegationer 159 106 Indirekte forvaltning 861 1 176 Gennemført af: Tredjelande 229 257 Internationale organisationer 336 494 EIB og EIF 235 357 Offentligretlige organer 56 41 Privatretlige enheder, der har fået overdraget offentlige tjenesteydelsesopgaver 5 24 Privatretlige enheder, der gennemfører offentlig-private partnerskaber 0 2 I alt 1 145 1 403 Faldet i langsigtet forfinansiering på 298 mio. EUR sammenlignet med den 31. december 2014 skyldes hovedsageligt et antal clearinger under 9. og 10. EUF. 3.Modtagne garantier vedrørende forfinansiering Der tilbageholdes et garantibeløb til sikring af forfinansieringen, som frigøres, når den sidste betalingsanmodning til projektet er betalt. Den 31. december 2015 var den nominelle værdi af de garantier, som var indbetalt til EUF i forbindelse med forfinansiering, på 198 mio. EUR. For at sikre, at regnskabsstandarderne følges, blev der ved udgangen af året gennemført en dybdegående revision af garantierne. Som følge af denne revision er garantier vedrørende forfinansiering til en nominel værdi af 444 mio. EUR blevet afskrevet som ikke tilhørende EUF, men tilhørende den ordregivende myndighed. 3.1.TILGODEHAVENDER mio. EUR Bemærkninger 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Tilgodehavender hos kunder, offentlige organer, EFTA og tredjelande 2.4.1 1 5 6 2 13 21 Tilgodehavender hos medlemsstaterne 2.4.2 – – 90 – 90 0 Periodeafgrænsningsposter 2.4.3 – 60 7 – 67 63 I alt 1 65 103 2 171 84 mio. EUR 31.12.2015 31.12.2014 Inddrivelige beløb fra ikke-kommercielle transaktioner 104 21 Tilgodehavender fra kommercielle transaktioner 67 63 I alt 171 84 4.Tilgodehavender hos kunder, offentlige organer, EFTA og tredjelande mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Tilgodehavender hos kunder, offentlige organer og tredjelande 4 22 15 2 42 49 Nedskrivning (3) (17) (10) – (29) (28) I alt 1 5 6 2 13 21 2.4.2 Tilgodehavender hos medlemsstaterne Tilgodehavender hos medlemsstaterne omfatter tilgodehavender og beløb, der skal fratrækkes medlemsstaternes fremtidige bidrag. Dette er et resultat af justeringer i forbindelse med overgangsfaciliteten (se bemærkning 2.10 Indkaldte fondsmidler - aktive EUF'er). mio. EUR Medlemsstater Tilgodehavender hos medlemsstaterne Beløb, der skal fratrækkes medlemsstaternes bidrag Nettobeløb pr. 31.12.2015 Belgien 1 (5) Danmark (2) Grækenland 3 Irland 2 Luxembourg – Portugal 3 Spanien 28 Det Forenede Kongerige 16 Østrig (3) Finland – Cypern 1 Tjekkiet 7 Estland 1 Ungarn 8 Litauen 1 Letland 1 Malta – Polen 18 Slovenien 3 Slovakiet 3 Rumænien 5 I alt 101 (11) 90 2.4.3 Periodeafgrænsningsposter Periodeafgrænsningsposterne omfatter primært renter, der er pålagt forfinansiering.

4.1.MELLEMREGNINGSKONTI mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 Mellemregningskonti 214 657 1 190 (2 062) - I alt 214 657 1 190 (2 062) - Af effektivitetshensyn er den samlede likvide beholdning for alle EUF'er opført under 11. EUF. Det medfører transaktioner mellem de forskellige EUF'er, som udlignes ved mellemregningskonti mellem de forskellige EUF-balancer. Mellemregningskonti opføres kun i de enkelte EUF'ers regnskaber. 4.2.KONTANTER OG LIKVIDE MIDLER mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Særlige konti: finansieringsinstitutter i medlemsstaterne – – – 489 489 378 Løbende konti: forretningsbanker – – – 14 14 13 Den særlige fond for Den Demokratiske Republik Congo* – – – 1 1 1 I alt – – – 504 504 391 *Denne saldo svarer til de beløb, der står til rådighed for Den Demokratiske Republik Congo i henhold til Rådets beslutning 2003/583/EF. Den samlede stigning i kontanter og likvide midler skyldes hovedsageligt forskudsbetalinger af de første medlemsstatsbidrag for 2016 foretaget i december 2015. Det bør bemærkes, at der findes Stabex-midler hos de modtagende AVS-lande, som således ikke er opført på EUF's balance. Stabex er akronymet for EU's finansielle udligningsordning, hvis formål er at stabilisere AVS-landenes eksportindtægter. Når Kommissionen og de modtagende AVS-lande når til enighed om, hvordan Stabex-midlerne skal anvendes, undertegner de to parter en overførselsaftale. I overensstemmelse med artikel 211 i den fjerde Loméaftale (som ændret) overføres midlerne til en rentegivende konto med dobbelt underskrift (ved Kommissionen og modtagerlandet), der er oprettet i AVS-landets navn. Midlerne bliver stående på disse konti med dobbelt underskrift, indtil der foreligger et gensidigt forpligtelsesgrundlag, som retfærdiggør en overførsel til et projekt. For at sikre, at midlerne anvendes efter hensigten, er det Kommissionens anvisningsberettigede, der er den underskriftsberettigede i forbindelse med kontoen. Midlerne på kontiene med dobbelt underskrift tilhører det pågældende AVS-land og opføres derfor ikke som aktiver i EUF's regnskaber. Overførsler til disse konti opføres som Stabex-betalinger. Se også bemærkning 3.2.1 for yderligere oplysninger. Med henblik på at forbedre opstillingen i årsregnskabet for 2015 er klassificeringen af finansielle institutioner og banker blevet revurderet. Sammenligningstallene for 2014 er derfor anført.

LANGFRISTET GÆLD 4.3.HENSÆTTELSER mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Hensættelser – – – 4 4 – I alt – – – 4 4 – Denne post omfatter beløb, der sandsynligvis skal betales mere end 12 måneder efter årets udgang i forbindelse med afviklingsfasen og en forventet retssag omhandlende Centret for Virksomhedsudvikling (CVU).

Afviklingsfasen, der forvaltes af en kurator, kan kun omfatte resterende administrative opgaver, f.eks. forvaltningen af CVU's arkiver, besvarelser i forbindelse med administrative formaliteter og behandling af igangværende retstvister, som ikke kunne bilægges inden den 31. december 2016. Denne fase finansieres af EUF, og på datoen for udarbejdelsen af EUF's årsregnskab skønnes det meget løst, at det nødvendige samlede budget til denne passive fase er på 2,6 mio. EUR. Der bør desuden budgetteres med yderligere ca. 1,2 mio. EUR for det tilfælde, at CVU dømmes af Den Internationale Arbejdsorganisations Domstol til at betale erstatning til tre personer, der i øjeblikket fører deres sag. Se også bemærkning 4.2.1 for yderligere oplysninger. 4.4.GÆLD mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Samfinansiering - gæld – – 10 – 10 34 I alt – – 10 – 10 34 Ændringen i den samlede gæld vedrørende samfinansiering forklares i bemærkning 2.9.1.2.



KORTFRISTET GÆLD 4.5.GÆLD mio. EUR Bemærkninger 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Kortfristet gæld 2.9.1 0 13 184 17 215 474 Påløbne udgifter 2.9.2 3 114 684 54 854 722 Udskudte kapitalbidrag 2.9.3 – – 307 – 307 228 I alt 3 128 1 174 71 1 376 1 423 2.9.1 Kortfristet gæld mio. EUR Bemærkninger 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Leverandører og andre 2.9.1.1 0 14 153 14 181 403 Samfinansiering — gæld 2.9.1.2 – (0) 31 (0) 31 67 Diverse kreditorer 2.9.1.3 (0) (1) (0) 4 3 4 I alt 0 13 184 17 215 474 Gæld omfatter udgiftsopgørelser, som EUF modtager i forbindelse med sin støtteaktivitet. Det krævede beløb registreres, lige så snart betalingsanmodningen er modtaget. Den samme procedure anvendes i forbindelse med fakturaer og kreditnotaer, der modtages i forbindelse med indkøb. De pågældende godtgørelseskrav er taget i betragtning ved cut-off-proceduren ved årets udgang. Efter cut-off-registreringerne er de anslåede dækningsberettigede beløb blevet opført i resultatopgørelsen. 2.9.1.1 Leverandører og andre Denne post omfatter også beløb, der skyldes til leverandører, og gældsbeløb til offentlige organer og tredjelande. Faldet på 222 mio. EUR i forhold til den foregående regnskabsperiode skyldes hovedsagelig et fald i gælden til tredjelande på 224 mio. EUR. 2.9.1.2 Samfinansiering — gæld Den samlede langfristede og kortfristede gæld vedrørende samfinansiering er faldet med 60 mio. EUR i forhold til den foregående regnskabsperiode. I 2015 blev der modtaget nye samfinansieringsbidrag fra Frankrig (5 mio. EUR), Det Forenede Kongerige (1,5 mio. EUR) og andre lande. Den samlede langfristede og kortfristede gæld vedrørende samfinansiering blev nedsat med 69 mio. EUR for at indregne indtægter og udgifter i forbindelse med samfinansieringsprojekter (se 3.2.2 og 3.3.2).

2.9.1.3 Diverse kreditorer Gæld til diverse kreditorer dækker hovedsagelig over uudnyttede kontantindbetalinger og tilbagebetalinger. 2.9.2 Påløbne udgifter mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Påløbne udgifter 3 114 684 54 854 722 I alt 3 114 684 54 854 722 Ved årets udgang foretages der en vurdering af de støtteberettigede udgifter, som modtagerne af EUF-midler har afholdt, men endnu ikke indberettet. Efter cut-off-beregningerne opføres de anslåede støtteberettigede beløb som skyldige udgifter. I 2015 finjusterede Kommissionen sin metode til beregning af skyldige omkostninger i forbindelse med budgetstøttekontrakter. Hvis denne finjustering ikke var foretaget, ville driftsugifterne have været på 3 545 mio. EUR i stedet for 3 671 mio. EUR, og de skyldige omkostninger ville have beløbet sig til 126 mio. EUR mindre. 2.9.3 Udskudte kapitalbidrag mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Det Forenede Kongerige – – 259 – 259 222 Sverige – – 48 – 48 – Tjekkiet – – – – – 4 Litauen – – – – – 1 I alt – – 307 – 307 228 Dette er de bidrag, som medlemsstaterne har betalt på forhånd.

NETTOAKTIVER 4.6.INDKALDTE FONDSMIDLER - AKTIVE EUF'ER mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF I alt Fondsmidler 12 840 11 699 21 152 – 45 691 Ikke-indkaldte fondsmidler – – (10 018) – (10 018) Indkaldte fondsmidler pr. 31.12.2014 12 840 11 699 11 134 – 35 673 Fondsmidler 12 164 10 973 20 960 29 367 73 464 Ikke-indkaldte fondsmidler – – (5 223) (29 367) (34 590) Indkaldte fondsmidler pr. 31.12.2015 12 164 10 973 15 737 – 38 873 Fondsmidlerne er lig med de samlede bidrag, som medlemsstaterne skal indbetale til den pågældende EUF ifølge hver enkelt interne aftale. Ikke-indkaldte midler er den del af den oprindelige tildeling til fonden, der endnu ikke kan opkræves hos medlemsstaterne. Indkaldte fondsmidler er den del af de oprindelige tildelinger, der er blevet indkaldt til overførsel til centralbankkonti fra medlemsstaterne. Samtlige midler til 8. og 9. EUF er blevet indkaldt og modtaget. Overgangsfacilitetens aktiviteter blev finansieret med midler frigjort under tidligere EUF'er (se bemærkning 2.13 Overførsel af indkaldte fondsmidler mellem aktive EUF'er). I den rådsafgørelse, der opretter overgangsfaciliteten, fastsættes det, at midler, der er forpligtet under overgangsfaciliteten, skal fratrækkes den andel af medlemsstaternes bidrag, der er fastsat i artikel 1, stk. 2, litra a), i de interne aftaler om 8., 9. og 10. EUF, når den interne aftale om 11. EUF er trådt i kraft. Den interne aftale om 11. EUF trådte i kraft den 1. marts 2015, og de samlede fondsmidler er faldet med 1 595 mio. EUR (8. EUF - 676 mio. EUR, 9. EUF - 727 mio. EUR, 10. EUF - 192 mio. EUF).

Eftersom den interne aftale om oprettelsen af den 11. EUF træder i kraft er de fondsmidler, der er præsenteret under 11. EUF bogført i overensstemmelse med aftalen. 4.7.INDKALDTE OG IKKE-INDKALDTE FONDSMIDLER PR. MEDLEMSSTAT mio. EUR Bidrag % Ikke-indkaldte fondsmidler under 10. EUF pr. 31.12.2014 Indkaldte i 2015 Fald i midlerne i 10. EUF Ikke-indkaldte fondsmidler under 10. EUF pr. 31.12.2015 Østrig 2,41 (241) 111 5 (126) Belgien 3,53 (354) 162 7 (184) Bulgarien 0,14 (14) 6 0 (7) Cypern 0,09 (9) 4 0 (5) Tjekkiet 0,51 (51) 23 1 (27) Danmark 2,00 (200) 92 4 (104) Estland 0,05 (5) 2 0 (3) Finland 1,47 (147) 68 3 (77) Frankrig 19,55 (1 958) 900 38 (1 021) Tyskland 20,50 (2 053) 944 39 (1 070) Grækenland 1,47 (147) 68 3 (77) Ungarn 0,55 (55) 25 1 (29) Irland 0,91 (91) 42 2 (48) Italien 12,86 (1 288) 592 25 (672) Letland 0,07 (7) 3 0 (4) Litauen 0,12 (12) 6 0 (6) Luxembourg 0,27 (27) 12 1 (14) Malta 0,03 (3) 1 0 (2) Nederlandene 4,85 (486) 223 9 (253) Polen 1,30 (130) 60 2 (68) Portugal 1,15 (115) 53 2 (60) Rumænien 0,37 (37) 17 1 (19) Slovakiet 0,21 (21) 10 0 (11) Slovenien 0,18 (18) 8 0 (9) Spanien 7,85 (786) 361 15 (410) Sverige 2,74 (274) 126 5 (143) Det Forenede Kongerige 14,82 (1 485) 682 28 (774) I alt 100,00 (10 018) 4 603 192 (5 223) De midler, der er indkaldt i 2015, udgøres af ordinære indkaldte midler (3 200 mio. EUR) og særligt indkaldte midler (kaldet "særligt anvendelse" - 1 403 mio. EUR). De særlige indkaldelser blev gennemført for at skaffe midler til en reduktion af midlerne i 8. og 9. EUF. 4.8.INDKALDTE FONDSMIDLER FRA AFSLUTTEDE EUF'ER, SOM ER FREMFØRT mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF I alt Midler overført fra afsluttede EUF'er 627 1 625 - - 2 252 Saldo pr. 31.12.2015 627 1 625 – – 2 252 Denne post omfatter midler, der er overført fra afsluttede EUF'er til 8. og 9. EUF. 4.9.OVERFØRSEL AF INDKALDTE FONDSMIDLER MELLEM AKTIVE EUF'ER mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF I alt Saldo pr. 31.12.2013 (3 083) 2 130 952 – 0 Overførsel af frigjorte beløb til resultatreserven for 10. EUF fra tidligere EUF'er (64) (372) 436 0 Overførsel af frigjorte beløb til resultatreserven for 11. EUF fra tidligere EUF'er (225) 225 0 Overførsel fra resultatreserverne for 10. og 11. EUF til overgangsfaciliteten (1 372) 1 372 0 Saldo pr. 31.12.2014 (3 147) 1 758 (209) 1 597 0 Overførsel af frigjorte beløb til resultatreserven for 10. EUF fra tidligere EUF'er (6) (109) 114 0 Overførsel af frigjorte beløb til resultatreserven for 11. EUF fra tidligere EUF'er (32) 32 0 Overførsel fra resultatreserverne for 10. og 11. EUF til overgangsfaciliteten (41) 41 0 Inddrevne beløb fra overgangsfaciliteten til resultatreserven for 10. og 11. EUF 11 (11) 0 Returnering af midler - midler, som afsættes under overgangsfaciliteten 676 727 192 (1 595) 0 Saldo pr. 31.12.2015 (2 476) 2 376 35 65 0 Denne post omfatter midler, der er overført mellem aktive EUF'er. Siden Cotonouaftalens ikrafttræden er alle uudnyttede midler fra tidligere aktive EUF'er overført til den senest åbnede EUF efter frigørelse. De midler, der overføres fra andre EUF'er, øger tildelingerne til den modtagende fond og reducerer den oprindelige fonds tildelinger. Midler, der er overført til resultatreserverne for 10. og 11. EUF kan kun anvendes til forpligtelser på de særlige betingelser, der er fastsat i de interne aftaler. I 2015 gik 1 595 mio. EUR, der er forpligtet under overgangsfaciliteten, tilbage til resultatreserven for 10. EUF og blev anvendt til at tilbagebetale midler i 8., 9. og 10. EUF (se 2.10 Indkaldte fondsmidler - aktive EUF'er). Ved udgangen af 2015 udgør midler på resultatreserven for 10. EUF, der ikke kan trækkes på, 84 mio. EUR, mens disse midler for 11. EUF udgør 65 mio. EUR. 5.BEMÆRKNINGER TIL RESULTATOPGØRELSEN 5.1.INDTÆGTER FRA KOMMERCIELLE OG IKKE-KOMMERCIELLE TRANSAKTIONER mio. EUR 2015 2014 Indtægter fra ikke-kommercielle transaktioner 89 87 Indtægter fra kommercielle transaktioner 51 59 I alt 140 145 Indtægterne fra ikke-kommercielle transaktioner udgør 89 mio. EUR og omfatter udelukkende driftsindtægter, mens indtægterne fra kommercielle transaktioner udgør 51 mio. EUR og omfatter driftsindtægter (43 mio. EUR) og finansielle indtægter (8 mio. EUR - se bemærkning 3.5). 5.2.DRIFTSINDTÆGTER mio. EUR Bemærkninger 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 2015 2014 Inddrivelse af udgifter 3.2.1 1 10 9 1 20 26 Inddrivelse af Stabex-midler 3.2.2 1 – – – 1 4 Valutakursgevinster 3 15 22 2 42 45 Driftsindtægter, samfinansiering 3.2.3 – – 68 1 69 57 I alt 4 24 99 5 132 132

mio. EUR 2015 2014 Direkte forvaltning 61 17 Gennemført af: Kommissionen 3 0 EU-delegationer 58 17 Indirekte forvaltning 29 70 Gennemført af: Tredjelande 14 68 Internationale organisationer 14 1 Offentligretlige organer 0 – Privatretlige enheder, der har fået overdraget offentlige tjenesteydelsesopgaver 1 – Driftsindtægter i alt, ekskl. valutakursgevinster 90 86 3.2.1 Inddrivelse af Stabex-midler I 2015 blev 1 mio. EUR returneret til EUF fra konti med dobbelt underskrift i AVS-lande. Disse indtægter er medtaget som driftsindtægter (inddrivelse af Stabex-midler) i resultatopgørelsen for 8. EUF. 3.2.2 Driftsindtægter, samfinansiering Driftsindtægterne i forbindelse med samfinansiering er de anvendte bidrag (se 3.3.2). 5.3.DRIFTSUDGIFTER mio. EUR Bemærkninger 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 2015 2014 Driftsudgifter - støtteinstrumenter 3.3.1 (5) 47 2 197 820 3 059 3 545 Driftsudgifter - samfinansiering 3.3.2 – – 68 1 69 57 Valutakurstab 3 14 24 3 44 33 Nedskrivning af tilgodehavender og hensættelser til risici og uforudsete udgifter (0) (5) 8 4 7 14 I alt (2) 56 2 297 828 3 179 3 650 mio. EUR 2015 2014 Direkte forvaltning 1 106 933 Gennemført af: Kommissionen 99 114 EU-forvaltningsorganer 2 2 EU-delegationer 1 000 817 Trustfonde 5 – Indirekte forvaltning 2 023 2 670 Gennemført af: Tredjelande 900 1 111 Internationale organisationer 990 1 148 EIB og EIF 31 179 Offentligretlige organer 70 144 Privatretlige enheder, der har fået overdraget offentlige tjenesteydelsesopgaver 31 46 Privatretlige enheder, der gennemfører offentlig-private partnerskaber 1 41 Personer, der gennemfører FUSP-aktioner 0 – Driftsudgifter i alt: støtteinstrumenter og samfinansiering 3 128 3 603 6.Driftsudgifter - støtteinstrumenter mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 2015 2014 Programmerbar bistand 1 18 1 557 394 1 971 2 159 Makroøkonomisk støtte – 51 – – 51 42 Sektorpolitik 0 (25) – – (24) 10 Rentetilskud (6) – – – (6) 3 AVS-interne projekter – 5 459 282 746 979 Katastrofebistand – 1 167 117 285 335 Bistand til flygtninge 0 – – – 0 (0) Risikokapital – – – – – 0 Stabex – – – – – 2 Sysmin (0) – – – (0) 0 Andre støtteprogrammer fra tidligere EUF'er – 0 – – 0 2 Institutionel støtte – – 13 20 34 19 Udligning af eksportindtægter 0 (3) – – (3) (5) Bidrag til trustfonde – – – 5 5 – I alt (5) 47 2 197 820 3 059 3 545 EUF's driftsudgifter omfatter forskellige støtteinstrumenter og kan inddeles i forskellige kategorier afhængig af, hvordan pengene udbetales og forvaltes. 7.Driftsudgifter, samfinansiering Der er tale om udgifter i forbindelse med samfinansieringsprojekter i 2015. Eftersom de modtagne samfinansieringsbidrag opfylder kriterierne for betingede indtægter fra andre transaktioner end valutatransaktioner, er et hertil svarende bidragsbeløb blevet bogført som driftsindtægter (se 3.2.2). 7.1.ADMINISTRATIVE UDGIFTER mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 2015 2014 Administrative udgifter 0 (0) 34 79 113 22 I alt 0 (0) 34 79 113 22

Denne post omfatter støtteudgifter, dvs. administrative udgifter i forbindelse med planlægning og gennemførelse af EUF'er. Der er tale om udgifter til forberedelse, opfølgning, tilsyn og evaluering af projekter samt udgifter til IT-netværk, teknisk bistand osv. Forskellen mellem de administrative udgifter i 2014 og 2015 (91 mio. EUR) skyldes en ændring af regnskabsmetoderne i 2014. Denne nye metode havde en reducerende effekt på de administrative udgifter én enkelt gang. 7.2.FINANSIELLE INDTÆGTER mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 2015 2014 Renteindtægter - europæiske banker (0) (0) (0) 2 1 (1) Renter af forfinansiering – 6 0 0 7 15 Påløbne renter – 4 0 – 4 11 Inddrevne renter – 2 0 0 3 3 I alt (0) 6 0 2 8 13 Renter af forfinansiering bogføres i henhold til bestemmelserne i artikel 9, stk. 2, i finansforordningen for 11. EUF. De finansielle indtægter betragtes som indtægter fra kommercielle transaktioner.



8.EVENTUALAKTIVER OG -FORPLIGTELSER SAMT ANDRE VÆSENTLIGE OPLYSNINGER 8.1.EVENTUALAKTIVER mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Opfyldelsesgarantier 0 7 7 (0) 13 101 Tilbageholdelsesgarantier – 3 3 – 6 50 I alt 0 10 10 (0) 20 150 Samlet set er garantibeløbet til sikring af projekters EUF-aktiver steget i 2015. I 2015 er der imidlertid knyttet flere garantier til kontrakter, der forvaltes under en indirekte ordning. I sådanne tilfælde er det ikke EUF, men den ordregivende myndighed, der står som begunstiget på garantien. Garantier tilhørende en ordregivende myndighed andre end EUF beløb sig i 2014 til 273 mio. EUR, mens de til sammenligning beløb sig til 723 mio. EUR i 2015. 9.Opfyldelsesgarantier Der kræves undertiden en opfyldelsesgaranti for at sikre, at modtagere af EUF-midler opfylder forpligtelserne i deres kontrakter med EUF. 10.Tilbageholdelsesgarantier Der anvendes kun tilbageholdelsesgarantier i bygge- og anlægskontrakter. Typisk tilbageholdes der 10 % af de foreløbige betalinger til modtagerne, for at sikre at kontrahenten opfylder sine forpligtelser. De tilbageholdte beløb opføres som tilgodehavender. Forudsat at den ordregivende myndighed er indforstået, kan kontrahenten i stedet stille en tilbageholdelsesgaranti som dækning for de beløb, der ellers ville blive tilbageholdt af de foreløbige betalinger. De stillede garantier opføres som eventualaktiver. 10.1.EVENTUALFORPLIGTELSER 11.Centret for Virksomhedsudvikling (CVU) AVS-EU-Ministerrådet vedtog i juni 2014, "at lukke CVU på behørig vis" og samtidig "sikre, at den private sektors støtteprojekter, der gennemføres af CVU i AVS-lande og -regioner, gennemføres fuldt ud". Med henblik herpå besluttede AVS-EU-Ministerrådet at give AVS-EU-Ambassadørudvalget beføjelse til at gå videre med dette spørgsmål med henblik på at få truffet de nødvendige afgørelser. AVS-EU-Ambassadørudvalget tillod således ved afgørelse nr. 4/2014 af 23. oktober 2014 CVU's bestyrelse med øjeblikkelig virkning at træffe alle nødvendige foranstaltninger til forberedelse af lukningen af CVU. I afgørelsens artikel 2 blev det fastsat, at CVU's bestyrelse skulle kontrahere med en kurator, der skal udarbejde og gennemføre en nedlukningsplan. Nedlukningsplanen "skulle gøre det muligt at lukke CVU på en velordnet måde, der respekterer alle involverede tredjeparters rettigheder og sikrer, at den igangværende støtte til projekter i den private sektor afsluttes enten af CVU selv eller af en enhed, som styringen af disse projekter kan overdrages til". Ifølge nedlukningsplanen skal afviklingen af CVU afsluttes den 31. december 2016.

Kuratoren indgav i slutningen af juni 2015 en endelig strategisk plan, inkl. et budget og en arbejdsplan, der afspejler resultatet af den sociale dialog, til CVU's bestyrelse. Den endelige strategiske plans budget, som er godkendt af CVU's bestyrelse, var udgangspunktet for Kommissionens forslag til en finansieringsafgørelse, som blev vedtaget, efter at EUF-Udvalget havde afgivet sin udtalelse, og som beløber sig til 18,2 mio. EUR. Efter vedtagelsen af finansieringsafgørelsen blev der i december 2015 indgået en tilskudsaftale mellem CVU og Kommissionen, som tilvejebringer den finansiering, der er nødvendig for at kunne realisere CVU's aktiver og fuldt ud afvikle passiverne. Gennemførelsen af den endelige strategiske plan blev påbegyndt den 1. januar 2016. Efter revision af bilag III til Cotonouaftalen, der i øjeblikket forhandles mellem Rådet for Den Europæiske Union og AVS, går CVU ind i den passive fase, hvor det udelukkende eksisterer med henblik på afvikling - dvs. fra den 1. januar 2017 - og denne fase kan vare op til fem år. Se også bemærkning 2.7 for yderligere oplysninger. 11.1.ANDRE VÆSENTLIGE OPLYSNINGER 12.Udestående forpligtelser, der endnu ikke er udgiftsført Det beløb, der er anført nedenfor, er de uindfriede forpligtelser minus dertil knyttede beløb, som er medtaget som udgifter i resultatopgørelsen for 2015. De uindfriede forpligtelser udgør åbne forpligtelser, for hvilke der endnu ikke er sket betaling og/eller frigørelse. Det er en normal følge af flerårige programmer. mio. EUR 8. EUF 9. EUF 10. EUF 11. EUF 31.12.2015 31.12.2014 Udestående forpligtelser, der endnu ikke er udgiftsført 5 303 3 174 2 338 5 821 5 291 I alt 5 303 3 174 2 338 5 821 5 291 Den 31. december 2015 udgjorde uindfriede forpligtelser på budgettet 6 809 mio. EUR (2014: 5 889 mio. EUR). I december 2015 blev der afsat 1 316 mio. EUR til finansieringen af den nye EU-nødtrustfond for stabilitet og håndtering af de grundlæggende årsager til irregulær migration i Afrika (EUTF Afrika). Når effekten af denne ekstraordinære omstændighed ikke medtages, beløber de uindfriede forpligtelser sig til 5 493 mio. EUR, hvilket svarer til en reduktion på 396 mio. EUR sammen med året før. 13.STYRING AF FINANSIELLE RISICI Følgende oplysninger om EUF's styring af finansielle risici drejer sig om de likviditetstransaktioner som Kommissionen udfører på EUF's vegne med henblik på anvendelse af dens midler. 13.1.POLITIKKER FOR RISIKOSTYRING OG -SIKRING Vilkårene og principperne for styringen af likviditetstransaktionerne er fastlagt i finansforordningen for 11. EUF og i den interne aftale. Som følge af ovennævnte forordning finder følgende hovedprincipper anvendelse: medlemsstaterne indbetaler EUF-bidragene på særlige konti, som er åbnet i den enkelte medlemsstats seddelbank eller i et af medlemsstaten udpeget pengeinstitut. bidragene bliver stående på disse særlige konti, indtil EUF har brug for dem til betalinger medlemsstaternes bidrag indbetales i EUR, hvorimod EUF-betalingerne angives i EUR og andre valutaer, inkl. mindre gængse valutaer bankkonti, som Kommissionen har åbnet på EUF's vegne, må ikke gå i minus. Ud over de særlige konti findes der en række andre konti, som Kommissionen åbner på EUF's vegne i forskellige pengeinstitutter (centralbanker og forretningsbanker), og som anvendes til at foretage betalinger og modtage andre indbetalinger end medlemsstaternes budgetbidrag. Likviditets- og betalingstransaktionerne er i vid udstrækning automatiseret og baseret på moderne informationssystemer. Der anvendes specifikke procedurer for at sikre systemsikkerheden og opsplitning af opgaverne i tråd med finansforordningen, Kommissionens interne kontrolstandarder og revisionsprincipper. Der foreligger et sæt skriftlige retningslinjer og procedurer for forvaltningen af likviditets- og betalingstransaktionerne med det formål at reducere finansielle og operationelle risici og sikre et hensigtsmæssigt kontrolniveau. Retningslinjerne og procedurerne omfatter forskellige operationelle områder, og det kontrolleres regelmæssigt, at de overholdes. 13.2.VALUTARISIKO

EUF's eksponering for valutarisici ved årets udgang – nettoposition mio. EUR 31.12.2015 31.12.2014 USD GBP DKK SEK EUR Andet I alt USD GBP DKK SEK EUR Andet I alt Finansielle aktiver Tilgodehavender og inddrivelige beløb – – – – 171 1 171 0 – – – 76 8 84 Kontanter og likvide midler 4 0 – – 500 – 504 6 0 – – 386 – 391 I alt 4 0 – – 671 1 675 6 0 – – 462 8 475 Finansielle forpligtelser Gæld 0 – – – (485) (47) (532) 0 – – – (691) (45) (736) I alt 0 – – – (485) (47) (532) 0 – – – (691) (45) (736) I alt 4 0 – – 186 (46) 143 6 0 – – (229) (37) (261) Alle bidrag føres i euro, og der købes kun andre valutaer, når det er nødvendigt af hensyn til en betaling. EUF's likviditetstransaktioner er således ikke udsat for valutarisici. 13.3.RENTERISICI EUF optager ikke nogen lån og er derfor ikke udsat for nogen renterisiko. EUF oppebærer imidlertid renter af indeståender på de forskellige bankkonti. Kommissionen har derfor på EUF's vegne ved hjælp af forskellige foranstaltninger sikret, at de oppebårne renter retmæssigt afspejler markedsrenten og de eventuelle udsving. Dag-til-dag-indeståender i forretningsbanker forrentes ved hjælp af en dag-til-dag-rente. Forrentningen af indeståender på disse konti sker ved hjælp af en flydende markedsrente, hvorpå der anvendes en kontraktfastsat margen (positiv eller negativ). For de fleste af kontiene beregnes renten ved hjælp af en markedsreferencerente og tilpasses efter udsvingene i denne sats. EUF tager således ikke nogen chancer, som bevirker, at dens indeståender forrentes med en lavere rente end markedsrenten. 13.4.KREDITRISIKO (MODPARTSRISIKO) Finansielle aktiver, som hverken er forfaldne eller værdiforringede: mio. EUR I alt Hverken overskredet eller værdiforringet Overskredet, men ikke værdiforringet < 1 år 1-5 år > 5 år Tilgodehavender og inddrivelige beløb 171 50 120 1 – I alt pr. 31.12.2015 171 50 120 1 – Tilgodehavender og inddrivelige beløb 84 75 5 4 I alt pr. 31.12.2014 84 75 5 4 – Finansielle aktiver pr. risikokategori: mio. EUR 31.12.2015 31.12.2014 Tilgodehavender Kontanter I alt Tilgodehavender Kontanter I alt Modparter med ekstern kreditvurdering Højeste og høj 6 167 173 0 318 318 Øverste mellem 34 16 50 - 39 39 Nederste mellem 36 312 348 - 7 7 Uden for investeringsklasse 14 9 23 - 27 27 I alt 90 503 593 0 391 391 Modparter uden ekstern kreditvurdering Debitorer uden fortilfælde af misligholdelse 81 1 98 83 83 Debitorer med fortilfælde af misligholdelse – – – 1 1 I alt 97 1 98 84 84 I alt 171 504 692 84 391 475 Midler i kategorierne Uden for investeringsklasse og investeringsklasse Nederste mellem vedrører hovedsageligt medlemsstaternes bidrag til EUF, der er indbetalt til de særlige konti, som medlemsstaterne har åbnet i henhold til artikel 22, stk. 3, i finansforordningen for EUF. I henhold til denne forordning bliver bidragene stående på disse særlige konti, indtil der skal foretages betalinger. De fleste af EUF's likvide midler står på specialkonti oprettet af medlemsstaterne med henblik på betaling af deres bidrag i overensstemmelse med finansforordningen for EUF. Størstedelen af disse konti er oprettet hos medlemsstaternes statskasse eller nationalbank. Disse institutioner udgør den laveste modpartsrisiko for EUF (risikoen er i forhold til dens medlemsstater). Med hensyn til den del af EUF's likvide midler, der står i forretningsbanker med henblik på betalinger, overføres pengene til disse konti først, når der er brug for dem, og overførslerne styres automatisk af Kommissionens styringssystem for likvide midler. På de enkelte konti står der et minimum af kontanter, som er fastsat efter de gennemsnitlige daglige betalinger, der finder sted over kontiene. Beløbene, der står på disse konti fra dag til dag, er således hele tiden beskedne, hvilket er med til at begrænse EUF's risiko. Hertil kommer, at forretningsbankerne udvælges ved hjælp af nogle særlige retningslinjer, hvorved modpartsrisikoen for EUF mindskes yderligere.

Samtlige forretningsbanker udvælges efter en udbudsprocedure. For at kunne deltage i udbudsproceduren kræves en kortfristet kreditrating på mindst Moody's P-1 eller tilsvarende (S&P A-1 eller Fitch F1). Der kan under særlige og behørigt begrundede omstændigheder stilles krav om en lavere rating. 13.5.LIKVIDITETSRISIKO Løbetidsanalyse af finansielle forpligtelser efter kontraktlig restløbetid mio. EUR < 1 år 1-5 år > 5 år I alt Gæld 522 10 532 I alt pr. 31.12.2015 522 10 – 532 Gæld 702 34 736 I alt pr. 31.12.2014 702 34 – 736 EUF's budgetprincipper sikrer, at der generelt i budgetperioden altid er tilstrækkelige likvide midler til gennemførelsen af alle betalinger. Medlemsstaternes samlede bidrag er således lig med de samlede betalingsbevillinger i en given budgetperiode. Medlemsstaterne indbetaler imidlertid deres bidrag til EUF i tre årlige rater, hvorimod betalingerne i en vis grad er sæsonbestemte. For at sikre at der altid er tilstrækkelige likvide midler til de betalinger, der skal finde sted i en given måned, udveksles der regelmæssigt oplysninger om likviditetssituationen mellem Kommissionens kasse og de afdelinger, der afholder udgifterne, for at sikre, at betalingerne i en given periode ikke overstiger beholdningen af likvide midler. Herudover anvendes der i EUF's daglige finanstransaktioner nogle automatiske likviditetsstyringsredskaber til at sikre, at der er tilstrækkelig med likviditet på EUF's bankkonti fra dag til dag. 14.OPLYSNINGER OM TILKNYTTEDE PARTER EUF's tilknyttede parter er Bêkoutrustfonden og EUTF Afrika. Transaktioner med disse enheder finder sted som led i EUF's almindelige transaktioner, og der er i dette tilfælde ikke behov for specifikke oplysningskrav for disse transaktioner i henhold til EU's regnskabsregler. EUF har ingen egen ledelse, idet den forvaltes af Kommissionen. Vederlag og tillæg til nøglepersoner i EU's ledelse, herunder Kommissionens, er offentliggjort i EU's konsoliderede årsregnskab i afsnit 8.2 "Vederlag og tillæg til nøglepersoner i ledelsen". 15.BEGIVENHEDER EFTER BALANCEDAGEN På tidspunktet for fremsendelsen af dette regnskab havde EUF's regnskabsfører ikke kendskab til nogen væsentlige elementer, og han havde heller ikke fået meddelelse om nogen væsentlige elementer, som krævede opførelse under dette punkt. Årsregnskabet og de dertil knyttede bemærkninger er udarbejdet ved hjælp af de senest foreliggende oplysninger, hvilket fremgår af ovenstående. 16.AFSTEMNING AF DET ØKONOMISKE RESULTAT OG BUDGETRESULTATET Regnskabsårets økonomiske resultat er beregnet på grundlag af den periodiserede regnskabsførelse. Budgetresultatet er derimod baseret på kasseregnskabsprincippet. Da både regnskabsårets økonomiske resultat og budgetresultatet dækker de samme underliggende operationelle transaktioner, er det en nyttig måde at kontrollere, at de stemmer overens. Tabellen nedenfor viser denne afstemning fordelt på indtægts- og udgiftsposter, idet de vigtigste afstemte beløb fremhæves. mio. EUR 2015 2014 REGNSKABSÅRETS ØKONOMISKE RESULTAT (3 152) (3 526) Indtægter Fordringer, der ikke har nogen betydning for budgetresultatet (1) (10) Fordringer, som er konstateret i regnskabsåret, men som endnu ikke er inddrevet (11) (19) Fordringer konstateret i tidligere år, som er inddrevet i regnskabsåret 19 12 Nettoresultat af forfinansiering 28 41 Periodiserede indtægter (netto) 29 (71) Udgifter Regnskabsårets udgifter, som endnu ikke er betalt 61 165 Udgifter fra tidligere år, som er afholdt i regnskabsåret (221) (28) Annullerede betalinger 12 65 Nettoresultat af forfinansiering (53) (562) Periodiserede udgifter (netto) 200 417 REGNSKABSÅRETS BUDGETRESULTAT (3 088) (3 516)

16.1.AFSTEMNINGSPOSTER - INDTÆGTER Et regnskabsårs budgetindtægter svarer til de indtægter, der i løbet af regnskabsåret inddrives på grundlag af de konstaterede fordringer, og de beløb, der inddrives på grundlag af fordringer konstateret i tidligere regnskabsår. Fordringer, der ikke har nogen betydning for budgetresultatet, medtages i regnskabsårets økonomiske resultat, men kan ud fra et budgetmæssigt synspunkt ikke betragtes som indtægter, eftersom det indbetalte beløb overføres til reserver, og der ikke på ny kan indgås forpligtelse for dette beløb uden en rådsafgørelse. Ved afstemning skal de fordringer, der konstateres i regnskabsåret, men som endnu ikke er inddrevet, trækkes fra det økonomiske resultat, idet de ikke udgør en del af budgetindtægterne. Fordringer, der er konstateret i tidligere år og inddrevet i regnskabsåret skal derimod lægges til det økonomiske resultat ved afstemningen. Nettoresultatet af forfinansieringen fremstår efter clearing af de inddrevne forfinansieringsbeløb. Disse indbetalinger, som sker kontant, er uden betydning for det økonomiske resultat. De periodiserede nettoindtægter består hovedsagelig af periodeafgrænsningsposter opstillet med henblik på cut-off-proceduren ved årets udgang. Det er kun nettoresultatet, dvs. fastlagte, men endnu ikke modtagne indtægter for regnskabsåret minus tilbageførsel af fastlagte, men endnu ikke modtagne indtægter fra tidligere år, der tages i betragtning. 16.2.AFSTEMNINGSPOSTER – UDGIFTER Endnu ikke betalte udgifter for regnskabsåret skal tilpasses af hensyn til afstemningen, eftersom de indgår i det økonomiske resultat, men ikke udgør en udgift på budgettet. Udgifter fra tidligere år, som er afholdt i regnskabsåret, skal derimod ved afstemning trækkes fra det økonomiske resultat, eftersom de udgør en del af regnskabsårets budgetudgifter, men ikke har nogen betydning for det økonomiske resultat eller fører til et fald i udgifterne i tilfælde af korrektioner. Indtægter, der stammer fra annullerede betalinger, har ingen betydning for det økonomiske resultat, men derimod for budgetresultatet. Nettoresultatet af forfinansieringen er en kombination af de nye forfinansieringsbeløb, der er betalt i det aktuelle regnskabsår (og opført som en budgetudgift i det pågældende år) og frigørelsen af den forfinansiering, der er betalt i det aktuelle regnskabsår eller i tidligere regnskabsår ved godkendelse af støtteberettigede omkostninger. Sidstnævnte repræsenterer en udgift i periodiseringsmæssig forstand, men ikke i budgetregnskabet, idet betalingen af den oprindelige forfinansiering allerede blev betragtet som en budgetudgift på betalingstidspunktet. Periodiserede nettoudgifter består hovedsagelig af periodeafgrænsningsposter opstillet med henblik på cut-off-proceduren ved årets udgang, dvs. støtteberettigede udgifter, som modtagere af EUF-midler har afholdt, men som de endnu ikke har indberettet til EUF. Det er kun nettoresultatet, dvs. periodiserede udgifter fra regnskabsåret minus tilbageførsel af periodiserede udgifter fra tidligere år, der tages i betragtning. BÊKOUTRUSTFONDENS ÅRSREGNSKAB

Det bør bemærkes, at eftersom tallene afrundes til millioner euro, svarer summen af tallene i tabellerne ikke nødvendigvis til totalen. ATTESTERING AF REGNSKABER Årsregnskabet for 2015 for EU's Bêkoutrustfond er udarbejdet i overensstemmelse med forordningen om de finansielle regler vedrørende Unionens almindelige budget og de regnskabsregler, som undertegnede har vedtaget i min egenskab af regnskabsfører for Kommissionen, og som anvendes af alle EU's institutioner og organer. Jeg anerkender mit ansvar for udarbejdelsen og fremlæggelsen af Bêkoutrustfondens årsregnskab i overensstemmelse med artikel 68 i finansforordningen. Jeg har fra de anvisningsberettigede, som certificerer pålideligheden heraf, modtaget alle de oplysninger, der var nødvendige for udarbejdelsen af regnskabet, og som viser Bêkoutrustfondens aktiver og passiver samt budgetgennemførelsen. Jeg attesterer herved, at jeg på grundlag af disse oplysninger og den kontrol, jeg har anset for at være nødvendig for underskrivelsen af regnskabet, har rimelig sikkerhed for, at regnskabet på alle væsentlige punkter giver et retvisende billede af Bêkoutrustfondens finansielle stilling, resultaterne af dens operationer samt dens pengestrømme. (underskrevet) Manfred Kraff Regnskabsfører



BAGGRUNDSOPLYSNINGER OM EU's BÊKOUTRUSTFOND

I henhold til artikel 187, stk. 1, i forordningen om de finansielle regler vedrørende Unionens almindelige budget (i det følgende benævnt "finansforordningen") og artikel 42 i finansforordningen for den 11. Europæiske Udviklingsfond er Kommissionen bemyndiget til at oprette trustfonde for foranstaltninger udadtil i forbindelse med en aftale med andre donorer. Disse trustfonde kan oprettes med henblik på akutte nødhjælpsforanstaltninger, foranstaltninger, der gennemføres efter katastrofefasen, eller tematiske foranstaltninger. Formålet for hver trustfond fremgår af den enkelte fonds akt om oprettelse. EU's første multidonortrustfond, Bêkoutrustfonden ("Bêkou" betyder "håb" på sango) blev oprettet af EU (repræsenteret ved GD DEVCO og GD ECHO samt EU-Udenrigstjenesten ) og tre af medlemsstaterne (Tyskland, Frankrig og Nederlandene ) den 15. juli 2014, med det formål at fremme stabilisering og genopbygning i Den Centralafrikanske Republik. Fonden er oprettet for en periode på maksimalt 60 måneder med henblik på en reaktion på mellemlang sigt. Ved udgangen af 2015 havde syv donorer bidraget til Bêkoutrustfonden: Den Europæiske Udviklingsfond, Europa-Kommissionen over EU-budgettet, fire medlemsstater og et tredjeland. Der er brug for midler fra EU-trustfonde for foranstaltninger udadtil til udarbejdelse og vedtagelse af deres eget budget. Eftersom Bêkoutrustfonden er oprettet under EUF, konsolideres fondens regnskaber med EUF's regnskaber. Udarbejdelsen af årsregnskabet er betroet regnskabsføreren for EU's Bêkoutrustfond, dvs. Kommissionens regnskabsfører, i overensstemmelse med artikel 187, stk. 6, i finansforordningen. BÊKOUTRUSTFONDENS BALANCE 1 000 EUR Bemærkninger 31.12.2015 31.12.2014 LANGFRISTEDE AKTIVER Forfinansiering 1.1 3 446 – KORTFRISTEDE AKTIVER Forfinansiering 1.2 6 047 – Kommercielle tilgodehavender og ikke-kommercielle inddrivelige beløb 1.3 1 364 – Kontanter og likvide midler 1.4 52 461 45 000 59 873 45 000 AKTIVER I ALT 63 319 45 000 LANGFRISTET GÆLD Finansielle forpligtelser 1.5 (63 125) (45 000) (63 125) (45 000) KORTFRISTET GÆLD Periodeafgrænsningsposter (193) – (193) – PASSIVER I ALT (63 319) (45 000) NETTOAKTIVER – – MIDLER OG RESERVER Regnskabsårets økonomiske resultat – – NETTOAKTIVER – – BÊKOUTRUSTFONDENS RESULTATOPGØRELSE 1 000 EUR Bemærkninger 2015 2014 INDTÆGTER Indtægter fra ikke-kommercielle transaktioner Indtægter fra donationer 2.1 9 354 – Indtægter fra kommercielle transaktioner Finansielle indtægter 101 – I alt 9 455 – UDGIFTER Driftsudgifter 2.2 (8 824) – Andre udgifter 2.3 (631) – I alt (9 455) – REGNSKABSÅRETS ØKONOMISKE RESULTAT – – BÊKOUTRUSTFONDENS PENGESTRØMSOPGØRELSE 1 000 EUR Bemærkninger 2015 2014 Regnskabsårets økonomiske resultat – – DRIFTSAKTIVITETER (Stigning)/fald i forfinansiering (9 493) – (Stigning)/fald i kommercielle tilgodehavender og ikke-kommercielle inddrivelige beløb (1 364) – Stigning/(fald) i langfristet gæld 18 125 45 000 Stigning/(fald) i kortfristet gæld 193 – NETTOPENGESTRØM 7 461 45 000 Nettostigning/(-fald) i kontanter og likvide midler 7 461 45 000 Kontanter og likvide midler ved årets begyndelse 45 000 – Kontanter og likvide midler ved årets udgang 1.4 52 461 45 000 OPGØRELSE OVER BEVÆGELSER I NETTOAKTIVER FOR BÊKOUTRUSTFONDEN 1 000 EUR Akkumuleret overskud/ (underskud) Regnskabsårets økonomiske resultat Nettoaktiver SALDO PR. 31.12.2014 – – – Regnskabsårets økonomiske resultat – – – SALDO PR. 31.12.2015 – – –

BEMÆRKNINGER TIL BÊKOUTRUSTFONDENS ÅRSREGNSKAB 1.BEMÆRKNINGER TIL BALANCEN LANGFRISTEDE AKTIVER 1.1.FORFINANSIERING 1 000 EUR I alt 31.12.2015 I alt 31.12.2014 Forfinansiering 3 446 – I alt 3 446 – 1 000 EUR I alt 31.12.2015 I alt 31.12.2014 Direkte forvaltning 1 078 - Gennemført af: Kommissionen 1 078 – Indirekte forvaltning 2 368 - Gennemført af: Offentligretlige organer 1 155 – Privatretlige enheder, der har fået overdraget offentlige tjenesteydelsesopgaver 1 213 – I alt 3 446 - KORTFRISTEDE AKTIVER 1.2.FORFINANSIERING 1 000 EUR I alt 31.12.2015 I alt 31.12.2014 Forfinansiering 14 860 – Afregnet ved cut-off-procedure (8 813) – I alt 6 047 – 1 000 EUR I alt 31.12.2015 I alt 31.12.2014 Direkte forvaltning 4 046 - Gennemført af: Kommissionen 4 046 – Indirekte forvaltning 2 002 - Gennemført af: Offentligretlige organer 806 – Privatretlige enheder, der har fået overdraget offentlige tjenesteydelsesopgaver 1 196 – I alt 6 047 - 1.3.KOMMERCIELLE TILGODEHAVENDER OG IKKE-KOMMERCIELLE INDDRIVELIGE BELØB

Denne post omfatter periodiserede administrationsomkostninger (1,3 mio. EUR) og periodiserede indtægter (45 000 EUR). 1.4.KONTANTER OG LIKVIDE MIDLER Midler, der kontrolleres af Bêkoutrustfonden, blev i årsregnskabet for 2014 opført som tilgodehavender til det fælles centrale system for likvide beholdninger. Med henblik på at forbedre opstillingen i årsregnskabet for 2015 er disse midler opført som kontanter og likvide midler. Sammenligningstallene for 2014 er derfor anført. LANGFRISTET GÆLD 1.5.FINANSIELLE FORPLIGTELSER 1 000 EUR Bidrag % Betalte bidrag Fordeling af nettoresultat Finansielle forpligtelser Europa-Kommissionen 6 4 554 (588) 3 966 EUF 54 39 000 (5 033) 33 967 Medlemsstater: 39 28 000 (3 614) 24 386 Tyskland 15 000 (1 936) 13 064 Frankrig 10 000 (1 291) 8 709 Nederlandene 2 000 (258) 1 742 Italien 1 000 (129) 871 Ikke-medlemsstater: 1 925 (119) 806 Schweiz 925 (119) 806 I alt 100 72 480 (9 354) 63 125 De samlede langfristede finansielle forpligtelser vedrører 34 mio. EUR i bidrag fra EUF, 4 mio. EUR fra Europa-Kommissionen over EU-budgettet, 24 mio. EUR fra forskellige medlemsstater og 1 mio. EUR fra et tredjeland. Fordelingen af nettoresultat er kun vejledende og sker udelukkende i regnskabsmæssig henseende. Hvis Bêkoutrustfonden likvideres, vil den endelige afgørelse om returnering af resterende midler blive taget af trustfondens bestyrelse. 2.BEMÆRKNINGER TIL RESULTATOPGØRELSEN 2.1.INDTÆGTER FRA IKKE-KOMMERCIELLE TRANSAKTIONER Denne post omfatter bidrag fra donorer, der bogføres som driftsindtægter i overensstemmelse med nettoudgifterne. Derfor er regnskabsårets økonomiske resultat nul. 2.2.DRIFTSUDGIFTER 1 000 EUR 2015 2014 Fødevarehjælpeprogram/program for fødevaresikkerhed 460 – Organisationer og institutioner for kvinders ligestilling 389 – Grundlæggende sundhedspleje - grundlæggende sundhedspleje og primær sundhedspleje 6 678 – Byudvikling og byplanlægning 539 – Genopbygningsbistand og rehabilitering 758 – I alt 8 824 – 1 000 EUR 2015 2014 Direkte forvaltning 7 527 – Gennemført af: Kommissionen 7 527 – Indirekte forvaltning 1 297 – Gennemført af: Offentligretlige organer 539 – Privatretlige enheder, der har fået overdraget offentlige tjenesteydelsesopgaver 758 – I alt 8 824 – 2.3.ANDRE UDGIFTER

1 000 EUR 2015 2014 Andre udgifter 615 - Valutakurstab 16 - I alt 631 – Denne post omfatter Kommissionens forvaltningsudgifter (0,4 mio. EUR), teknisk bistand (0,15 mio. EUR), revision (0,05 mio. EUR) samt andre udgifter. 3.ANDRE VÆSENTLIGE OPLYSNINGER 3.1.Udestående forpligtelser, der endnu ikke er udgiftsført Den 31. december 2015 udgjorde de udestående forpligtelser, der endnu ikke er udgiftsført, 12 mio. EUR. Dette beløb omfatter de uindfriede forpligtelser minus dertil knyttede beløb, som er medtaget som udgifter i resultatopgørelsen for 2015. De uindfriede forpligtelser udgør åbne forpligtelser, for hvilke der endnu ikke er sket betaling og/eller frigørelse. Det er en normal følge af flerårige programmer. 3.2.Nærtstående parter Den nærtstående part til Bêkoutrustfonden er EUF. Transaktioner mellem disse enheder finder sted som led i Bêkoutrustfondens almindelige transaktioner, og der er i dette tilfælde ikke behov for specifikke oplysningskrav for disse transaktioner i henhold til EU's regnskabsregler. 3.3.Begivenheder efter regnskabsaflæggelsen På tidspunktet for fremsendelsen af dette regnskab havde Bêkoutrustfondens regnskabsfører ikke kendskab til nogen væsentlige elementer, og han havde heller ikke fået meddelelse om nogen væsentlige elementer, som krævede opførelse under dette punkt. Årsregnskabet og de dertil knyttede bemærkninger er udarbejdet ved hjælp af de senest foreliggende oplysninger, hvilket fremgår af ovenstående.



4.FINANSIELLE INSTRUMENTER: OPLYSNINGER 4.1.VALUTARISICI Bêkoutrustfondens eksponering for valutarisiko ved årets udgang Den 31. december 2015 omfattede årsopgørelserne over finansielle aktiver og finansielle forpligtelser ingen større beløb i andre valutaer end euro. 4.2.KREDITRISIKO De finansielle aktiver består af kontanter og likvide midler på 52 mio. EUR og tilgodehavender og inddrivelige beløb, der beløb sig til 1,4 mio. EUR den 31. december 2015. Finansielle aktiver, som hverken er forfaldne eller værdiforringede Tilgodehavender og inddrivelige beløb er hverken forfaldne eller værdiforringede Finansielle aktiver pr. risikokategori

Hele beløbet på 52 mio. EUR i kontanter og likvide midler anbringes i en bank med højeste og høj kreditværdighed. 4.3.LIKVIDITETSRISIKO Løbetidsanalyse af finansielle forpligtelser efter kontraktlig restløbetid De finansielle forpligtelser består udelukkende af forpligtelser over for donorer. De bliver udbetalt, når Bêkoutrustfonden likvideres.



5.AFSTEMNING AF DET ØKONOMISKE RESULTAT OG BUDGETRESULTATET Regnskabsårets økonomiske resultat er beregnet på grundlag af den periodiserede regnskabsførelse. Budgetresultatet er derimod baseret på kasseregnskabsprincippet. Da både det økonomiske resultat og budgetresultatet dækker de samme underliggende operationelle transaktioner, er det en nyttig måde at kontrollere, at de stemmer overens. Tabellen nedenfor viser denne afstemning fordelt på indtægts- og udgiftsposter, idet de vigtigste afstemte beløb fremhæves. 1 000 EUR 2015 REGNSKABSÅRETS ØKONOMISKE RESULTAT - Indtægter Fordringer, der ikke har nogen betydning for budgetresultatet (9 455) Fordringer, der er inddrevet i indeværende regnskabsår 45 595 Periodiserede indtægter (netto) 40 Udgifter Nettoresultat af forfinansiering (18 306) Periodiserede udgifter (netto) 7 703 REGNSKABSÅRETS BUDGETRESULTAT 25 577

DE KONSOLIDEREDE ÅRSREGNSKABER FOR EUF OG BÊKOUTRUSTFONDEN Det bør bemærkes, at eftersom tallene afrundes til millioner euro, svarer summen af tallene i tabellerne ikke nødvendigvis til totalen. KONSOLIDERET BALANCE mio. EUR 31.12.2015 31.12.2014 LANGFRISTEDE AKTIVER Forfinansiering 520 472 520 472 KORTFRISTEDE AKTIVER Forfinansiering 1 151 1 403 Tilgodehavender 172 84 Kontanter og likvide midler 556 436 1 879 1 923 AKTIVER I ALT 2 399 2 395 LANGFRISTET GÆLD Hensættelser (4) Gæld (39) (40) (43) (40) KORTFRISTET GÆLD Gæld (1 376) (1 423) (1 376) (1 423) PASSIVER I ALT (1 419) (1 463) NETTOAKTIVER 980 932 MIDLER OG RESERVER Indkaldte fondsmidler - aktive EUF'er 38 873 35 673 Indkaldte fondsmidler fra afsluttede EUF'er, som er fremført 2 252 2 252 Økonomisk resultat fremført fra tidligere regnskabsår (36 994) (33 468) Regnskabsårets økonomiske resultat (3 152) (3 526) NETTOAKTIVER 980 932

KONSOLIDERET RESULTATOPGØRELSE mio. EUR 2015 2014 DRIFTSINDTÆGTER 136 132 DRIFTSUDGIFTER Driftsudgifter (3 182) (3 650) Administrative udgifter (114) (22) (3 296) (3 671) OVERSKUD/(UNDERSKUD) FRA DRIFTSAKTIVITETER (3 160) (3 539) Finansielle indtægter 8 13 Finansielle udgifter (0) (0) OVERSKUD/(UNDERSKUD) FRA FINANSIELLE AKTIVITETER 8 13 REGNSKABSÅRETS ØKONOMISKE RESULTAT (3 152) (3 526) KONSOLIDERET PENGESTRØMSOPGØRELSE mio. EUR 2015 Regnskabsårets økonomiske resultat (3 152) DRIFTSAKTIVITETER Almindelige bidrag fra medlemsstaterne 3 232 (Tilbageførsel af) tab ved værdiforringelser på fordringer 1 (Stigning)/fald i forfinansiering 204 (Stigning)/fald i kortfristede tilgodehavender (89) (Stigning)/fald i langfristet gæld 2 Stigning/(fald) i kortfristet gæld (211) Stigning/(fald) i periodeafgrænsningsposter 132 NETTOPENGESTRØM 120 Nettostigning/(-fald) i kontanter og likvide midler 120 Kontanter og likvide midler ved årets begyndelse 436 Kontanter og likvide midler ved årets udgang 556 KONSOLIDERET OPGØRELSE OVER BEVÆGELSER I NETTOAKTIVER mio. EUR Fondsmidler (A) Ikke-indkaldte midler (B) Indkaldte fondsmidler (C) = (A)-(B) Kumulerede reserver (D) Andre reserver (E) I alt nettoaktiver (C)+(D)+(E) SALDO PR. 31.12.2013 45 691 13 162 32 529 (33 468) 2 252 1 313 Kapitalbevægelser – (3 144) 3 144 – – 3 144 Regnskabsårets økonomiske resultat – – – (3 526) – (3 526) SALDO PR. 31.12.2014 45 691 10 018 35 673 (36 994) 2 252 932 Kapitalbevægelser 27 772 24 572 3 200 – – 3 200 Regnskabsårets økonomiske resultat – – – (3 152) – (3 152) SALDO PR. 31.12.2015 73 464 34 590 38 873 (40 146) 2 252 980 BERETNING OM DEN FINANSIELLE GENNEMFØRELSE FOR EUF

BERETNING OM DEN FINANSIELLE GENNEMFØRELSE - 2015 INDLEDENDE BEMÆRKNINGER



Tidligere EUF'er Eftersom 6. EUF blev afsluttet i 2006 og 7. EUF blev afsluttet i 2008, indgår der ikke længere nogen tabeller over gennemførelsen af disse EUF i årsregnskaberne. Derimod er gennemførelsen af de overførte restbeløb medtaget i 9. EUF. For at gøre præsentationen af regnskabet for 2015 mere gennemskuelig fremgår det ligesom de foregående år af tabellerne, hvilken del af 8. EUF der anvendes til henholdsvis Lomékonventionens og Cotonouaftalens planlægning. I overensstemmelse med artikel 1, stk. 2, litra b), i den interne aftale om 9. EUF er balancerne og de frigjorte bevillinger for EUF'er før 9. EUF blevet overført til 9. EUF og i løbet af 9. EUF's løbetid blevet forpligtet som 9. EUF-midler. 10. EUF AVS-EF-partnerskabsaftalen, der blev undertegnet den 23. juni 2000 i Cotonou af Det Europæiske Fællesskabs medlemsstater og landene i Afrika, Vestindien og Stillehavet (AVS-landene), trådte i kraft den 1. april 2003. Cotonouaftalen blev ændret to gange, først ved den aftale, der blev underskrevet i Luxembourg den 25. juni 2005, og dernæst ved den aftale, der blev underskrevet i Ouagadougou den 22. juni 2010. Rådets afgørelse af 27. november 2001 om de oversøiske landes og territoriers associering med Det Europæiske Fællesskab ("associeringsafgørelsen") trådte i kraft den 2. december 2001. Denne afgørelse blev ændret den 19. marts 2007 (afgørelse 2007/249/EF). Den interne aftale om finansiering af Fællesskabets bistand under den flerårige finansielle ramme for perioden 2008-2013, jf. den reviderede Cotonouaftale, blev vedtaget af repræsentanterne for regeringerne for Det Europæiske Fællesskabs medlemsstater den 17. juli 2006 og trådte i kraft den 1. juli 2008. I henhold til Cotonouaftalen finansieres den anden periode (2008-2013) af EU's bistand til AVS-landene og OLT gennem 10. EUF med et beløb på 22 682 mio. EUR, heraf: 21 966 mio. EUR, som er tildelt AVS-landene i overensstemmelse med den flerårige finansielle ramme i bilag Ib til den reviderede Cotonouaftale, hvoraf 20 466 mio. EUR forvaltes af Europa-Kommissionen 286 mio. EUR, som er tildelt OLT i overensstemmelse med bilag IIAa i den reviderede rådsafgørelse om OLT's associering med Det Europæiske Fællesskab, hvoraf 256 mio. EUR forvaltes af Europa-Kommissionen 430 mio. EUR, som er tildelt Kommissionen til finansiering af omkostningerne i forbindelse med programmering og gennemførelse af 10. EUF's midler, jf. artikel 6 i den interne aftale. I henhold til udløbsklausulen for 10. EUF (artikel 1, stk. 4 og 5, i den interne aftale om 10. EUF) kan der ikke forpligtes flere midler efter den 31. december 2013. Endnu ikke forpligtede midler er blevet overført til resultatreserven for 11. EUF. - Overgangsfaciliteten

Den interne aftale om oprettelse af 11. Europæiske Udviklingsfond (11. EUF) blev underskrevet af medlemsstaterne, forsamlet i Rådet, i juni 2013. Den trådte i kraft den 1. marts 2015. For at sikre kontinuitet i overgangsperioden fra 10. EUF afsluttes, og indtil 11. EUF træder i kraft, har Kommissionen foreslået overgangsforanstaltninger, også kendt som overgangsfaciliteten, der skal sikre, at der er midler til rådighed for samarbejdet med AVS-lande og OLT samt til støtteudgifter. Overgangsfaciliteten blev vedtaget den 12. december 2013 (afgørelse 2013/759/EU) og trådte i kraft den 1. januar 2014. Overgangsfaciliteten finansieres med hjælp fra: -midler frigjort fra 8. og 9. EUF frem til 31.12.2013 -ikke-forpligtede midler fra 10. EUF pr. 31.12.2013 -frigjorte midler fra 10. EUF og tidligere EUF'er fra 1.1.2014 til 28.2.2015. Ved ikrafttrædelsen af 11. EUF var der frigjort i alt 1 630 mio. EUR fra tidligere EUF, som derfor potentielt var til rådighed via overgangsfaciliteten; deraf blev 1 595 mio. EUR tildelt og opført under 11. EUF, mens 4 mio. EUR ikke blev tildelt via overgangsfaciliteten og gik tilbage til den originale resultatreserve. 11. EUF AVS-EF-partnerskabsaftalen, der blev undertegnet den 23. juni 2000 i Cotonou af Det Europæiske Fællesskabs medlemsstater og landene i Afrika, Vestindien og Stillehavet (AVS-landene), trådte i kraft den 1. april 2003. Cotonouaftalen blev ændret to gange, først ved den aftale, der blev underskrevet i Luxembourg den 25. juni 2005, og dernæst ved den aftale, der blev underskrevet i Ouagadougou den 22. juni 2010. Rådets afgørelse af 27. november 2001 om de oversøiske landes og territoriers associering med Det Europæiske Fællesskab ("associeringsafgørelsen") trådte i kraft den 2. december 2001. Denne afgørelse blev ændret den 19. marts 2007 (afgørelse 2007/249/EF). Den interne aftale om finansiering af Fællesskabets bistand under den flerårige finansielle ramme for perioden 2014-2020, jf. den reviderede Cotonouaftale, blev vedtaget af repræsentanterne for regeringerne for Det Europæiske Fællesskabs medlemsstater i august 2013 og trådte i kraft i marts 2015. I henhold til Cotonouaftalen finansieres den tredje periode (2014-2020) af EU's bistand til AVS-landene og OLT gennem 11. EUF med et beløb på 30 506 mio. EUR, heraf: 29 089 mio. EUR, som er tildelt AVS-landene i overensstemmelse med artikel 1, stk. 2, litra a) og artikel 2, litra d) i den interne aftale, hvoraf 27 955 mio. EUR forvaltes af Europa-Kommissionen 364,5 mio. EUR, som er tildelt OLT i overensstemmelse med artikel 1, stk. 2, litra a) og artikel 3, stk. 1, i den interne aftale, hvoraf 359,5 mio. EUR forvaltes af Europa-Kommissionen 1 052,5 mio. EUR, som er tildelt Kommissionen til finansiering af omkostningerne i forbindelse med programmering og gennemførelse af 11. EUF's midler, jf. artikel artikel 1, stk. 2, litra a), i den interne aftale. - Resterende midler på resultatreserver, der ikke kan trækkes på pr. 31.12.2015 Indtil overgangsfaciliteten trådte i kraft den 1. januar 2014 blev de frigjorte midler fra projekter under 9. EUF og tidligere EUF'er overført til resultatreserven for 10. EUF. Den 1. januar 2014 blev de endnu ikke forpligtede midler i 10. EUF overført til resultatreserven for 11. EUF, med undtagelse af Stabex-midlerne og de administrative udgifter. I 2015 blev alle frigjorte midler fra tidligere EUF'er overført til de respektive reserver.

I henhold til artikel 1, stk. 4, i den interne aftale om 10. EUF samt Rådets afgørelse af 12. december 2013 (2013/759/EU) blev disse midler tildelt overgangsfaciliteten. mio. EUR I alt til rådighed i resultatreserver, der ikke kan trækkes på pr. 31.12.2013 938 I alt stillet til rådighed i resultatreserver, der ikke kan trækkes på, i 2014 661 Minus de samlede midler, der er overført til overgangsfaciliteten (1 597) Resultatreserve, der ikke kan trækkes på, som ikke blev overført til overgangsfaciliteten pr. 31.12.2014 2 - Stabex-reserven for 11. EUF Efter at Stabex-kontiene er blevet afviklet, overføres uudnyttede/frigjorte midler til reserven i 11. EUF for Stabex A-rammen (artikel 1, stk. 4 i den interne aftale om 10. EUF) og derefter til de nationale vejledende programmer for de pågældende lande. - 10. EUF - samfinansieringer Under 10. og 11. EUF er der undertegnet overførselsaftaler om medlemsstaternes samfinansiering, og der er frigjort forpligtelsesbevillinger til et samlet beløb på 204,6 mio. EUR, mens der er frigjort betalingsbevillinger svarende til de indbetalte beløb på i alt 184,9 mio. EUR. Nedenfor vises situationen for samfinansieringsbevillinger pr. 31.12.2015: mio. EUR Forpligtelsesbevillinger Betalingsbevillinger Samfinansiering - A-ramme 186,1 166,8 Samfinansiering - internt i AVS 13,4 13,4 Samfinansiering - administrative udgifter 5,1 4,7 204,6 184,9 Beløbene i nedenstående tabeller vedrørende de fastsatte, kontraherede og udbetalte beløb er nettobeløb.

De vedlagte tabeller viser situationen pr. instrument.

ÅRSREGNSKAB OG BEMÆRKNINGER - MIDLER FORVALTET AF DEN EUROPÆISKE INVESTERINGSBANK

DEN EUROPÆISKE INVESTERINGSBANK CA/491/16 Den 10. marts 2016 Dokument nr. 16/119 BESTYRELSEN Investeringsfaciliteten årsregnskab pr. 31. december 2015 Opgørelse af finansiel stilling Resultatopgørelse og opgørelse af anden totalindkomst Opgørelse over bevægelser i bidragydernes midler Pengestrømsopgørelse Bemærkninger til årsregnskabet Den uafhængige revisors beretning ORG.: E OPGØRELSE AF FINANSIEL STILLING Bemærkninger 31.12.2015 31.12.2014 AKTIVER Kontanter og likvide midler 5 448 995 545 399 Afledte finansielle instrumenter 6 311 448 Lån og tilgodehavender 7 1 460 057 1 331 918 Finansielle aktiver, der besiddes med salg for øje 8 419 353 403 085 Tilgodehavender hos bidragydere 9/15 - 42 590 Finansielle hold-til-udløb-aktiver 10 228 521 99 988 Andre aktiver 11 27 5 522 Aktiver i alt 2 557 264 2 428 950 PASSIVER OG BIDRAGYDERES MIDLER PASSIVER Afledte finansielle instrumenter 6 8 219 14 632 Periodiserede indtægter 12 29 325 31 310 Beløb, der skyldes til tredjeparter 13 101 202 68 824 Andre passiver 14 2 364 2 591 Passiver i alt 141 110 117 357 BIDRAGYDERES MIDLER Bidrag indkaldt fra medlemsstaterne 15 2 157 000 2 057 000 Dagsværdireserve 163 993 156 122 Tilbageholdte indtægter 95 161 98 471 Bidragyderes midler i alt 2 416 154 2 311 593 Passiver og bidragyderes midler i alt 2 557 264 2 428 950 RESULTATOPGØRELSE OG OPGØRELSE AF ANDEN TOTALINDKOMST Bemærkninger Fra 1.1.2015 Fra 1.1.2014 til 31.12.2015 til 31.12.2014 Renter og lignende indtægter 17 90 385 77 240 Renter og lignende udgifter 17 -1 556 -1 522 Renter og lignende indtægter, netto 88 829 75 718 Indtægter fra gebyrer og kommissioner 18 932 1 163 Udgifter ifm. gebyrer og kommissioner 18 -63 -37 Nettoindtægter fra gebyrer og kommissioner 869 1 126 Ændringer i dagsværdien af afledte finansielle instrumenter 6 276 -11 663 Realiserede gevinster netto på finansielle aktiver, der besiddes med salg for øje