Nr.C229/10 DeEuropæiskeFællesskabersTidende 25.8.93
II
(Forberedenderetsakter)
KOMMISSIONEN
ForslagtilRådetsdirektivomændringafdirektiv77/780/EØFog89/646/EØFomkreditinsti­
tutterdirektiv73/239/EØFog92/49/EØFomskadesforsikring ,direktiv79/267/EØFog
92/96/EØFomlivsforsikringogdirektiv93/22/EØFominvesteringsselskaber medhenblikpå
atstyrketilsynetpådisseområder
(93/C229/07)
KOM(93)363endeligudg.—SYN468
(ForelagtafKommissionen den28.juli1993)
RÅDETFORDEEUROPÆISKE FÆLLESSKABER HAR—Rådetsførstedirektiv79/267/EØFaf5.marts1979(5),
navnligsomændretvedRådetstredjedirektiv
92/96/EØFaf10.november1992(6),omsamordningaf
deadministrativt ogvedlovfastsattebestemmelser om
adgangtilogudøvelseafdirektelivsforsikringsvirk­
somhedindeholdergodkendelseskravene forforsikrings­
selskaberpålivsforsikringsområdet ;
Rådetsdirektiv93/22/EØFaf10.maj1993(7)ominve­
steringsservice iforbindelsemedværdipapirerindeholder
godkendelseskravene forinvesteringsselskaber ;underhenvisningtilTraktatenomOprettelseafDet
EuropæiskeØkonomiskeFællesskab,særligartikel57,
stk.2,førsteogtredjepunktum,
underhenvisningtilforslagfraKommissionen ,
isamarbejdemedEuropa-Parlamentet ,
underhenvisningtiludtalelsefraDetØkonomiskeog
SocialeUdvalg,og
udfrafølgendebetragtninger :
Rådetsførstedirektiv77/780/EØFaf12.december
1977(')ogRådetsandetdirektiv89/646/EØFaf15.
december1989(2)omsamordningaflovgivningenom
adgangtilatoptageogudøvevirksomhedsomkreditin­
stitutindeholdergodkendelseskravene forkreditinsti­
tutter;
Rådetsførstedirektiv73/239/EØFaf24.juli1973(3),
navnligsomændretvedRådetstredjedirektiv
92/49/EØFaf18.juni1992(4),omsamordningafde
administrativt ellervedlovfastsattebestemmelser om
adgangtiludøvelseafdirekteforsikringsvirksomhed
(bortsetfralivsforsikring )indeholdergodkendelseskra­
veneforforsikringsselskaber påskadesforsikringsom ­
rådet;behovetforenstyrkelseafkompetentemyndigheders
magtnødvendiggørændringerafeksisterendedirektiveri
denberørtesektor;etbindendefællesskabsdirektiv er
denenestepassendemådeatimødekomme dettebehov
på;denneforanstaltningbegrænsersigselvtildetmindst
muligeforatopnådetønskedemålogerfølgeligpro­
portionalmeddette;
dettedirektiverblevetbehandletiDetRådgivende
UdvalgforBanklovgivning ,somblevnedsatvedRådets
direktiv77/780/EØF,ogiForsikringskomiteen ,som
blevnedsatvedRådetsdirektiv91/675/EØF(8);
lukningenafBankofCreditandCommerceInterna­
tional(BBCI)ogandresagerharskabtetbehovforat
styrkebeføjelsernefordekompetentemyndigheder i
medlemsstaterne ,somharansvaretfortilsynetmed
kreditinstitutter ;deterønskeligtatfastlæggeensartede
bestemmelser forheledenfinansielleservicesektor ,
(')EFTnr.L322af17.12.1977,s.30
OEFTnr.L386af30.12.1989,s.1.
OEFTnr.L228af16.8.1973,s.3.
(4)EFTnr.L228af11.8.1992,s.1.OEFTnr.L63af13.3.1979,s.1.
0)EFTnr.L360af9.12.1992,s.1.
OEFTnr.L141af11.6.1993,s.27.
(8)EFTnr.L374af31.12.1991,s.32,

Nr.C229/11 25.8.93 DeEuropæiskeFællesskabersTidende
herunderdekompetentemyndighederfortilsynetmed
forsikringsselskaber oginvesteringsselskaber ;ellerselskabetshovedkontorerbeliggendeienanden
medlemsstatendden,hvordetharvedtægtsmæssigt
hjemsted;derforskaletkreditinstituts ,etforsikringssel­
skabselleretinvesteringsselskabs hovedkontorliggei
sammemedlemsstatsomdetvedtægtsmæssige hjemsted;
direktiv93/22/EØFindeholderallerededettekravfor
investeringsselskaber ;direktiv77/780/EØF,direktiv89/646/EØF,direktiv
73/239/EØF,somændretveddirektiv92/49/EØF,
direktiv79/267/EØF,somændretveddirektiv
92/96/EØF,ogdirektiv93/22/EØF(»direktiverne«)
indeholderdebetingelser,derskalværeopfyldt,før
medlemsstaternes kompetentemyndighedermåmeddele
tilladelsetiloptagelseafvirksomhed ;dissebetingelser
omfatterikkeetkravom,atsåfremtetkreditinstitut ,et
forsikringsselskab elleretinvesteringsselskab tilhøreren
koncern,skalkoncernstrukturen væretilstrækkelig
gennemskuelig til,atderkanføreseteffektivttilsyn;direktiv89/646/EØF,direktiv92/49/EØF,direktiv
92/96/EØFogdirektiv93/22/EØFindeholderallerede
enbegrænsetlisteoverdemyndigheder ,organerog
personer,tilhvilkedekompetentemyndigheder må
videregiveoplysninger ;affortrolighedshensyn børlisten
overmodtagereafoplysningerforblivemegetbegrænset;
påbaggrundafBCCI-sagenogandresagererdetdog
ønskeligt,atdennebegrænsedelisteogsåomfattervisse
organer,derspillerencentralrolle,nårdeternødven­
digtatforetageefterforskninger irelationtiletkreditin­
stitut,etforsikringsselskab elleretinvesteringsselskab for
atunderstøttetilsynsmålsætningerne ;direktivernebørderforindeholdeetkravom,atansøg­
ningeromgodkendelseskalindeholdetilstrækkeligt
detaljeredeoplysningertil,atdekompetentemyndig­
hederkanvurdere,omdetipraksisermuligtatudføre
eteffektivttilsyn;
idirektiv89/646/EØF,direktiv92/49/EØF,direktiv
92/96/EØFogdirektiv93/22/EØFerdetallerede
fastsat,atdekompetentemyndighederskalhavemedde­
lelseomalleaktionærerogtilsvarendepersonerogom
størrelsenafdereskapitalandele ,ogatdissekompetente
myndigheder skalafslåatmeddeletilladelse,hvisdet
ikkeermuligtatsikreensundogforsigtigforvaltning;direktiv89/646/EØF,direktiv92/49/EØF,direktiv
92/96/EØFogdirektiv93/22/EØFindeholderbestem­
melserom,atderkanudvekslesfortroligeoplysninger
mellemdekompetentemyndighederogdepersoner,der
eransvarligefordenlovpligtigerevisionafkreditinstitut­
ters,forsikringsselskabers oginvesteringsselskabers regn­
skaber;somfølgeafrevisorersadgangtilmateriale,der
erafgørendeforkreditinstitutters ,forsikringsselskabers
oginvesteringsselskabers opfyldelseafderesforpligtelser ,
ogafhensyntilbeskyttelsenafindskyderne ,forsikrings­
tagerneoginvestorerne ,børrevisorerneforpligtestilat
videregivebestemterelevanteoplysningertildekompe­
tentemyndigheder ;denneforpligtelsebørførstopstå
undernøjedefineredeomstændigheder ;
idettilfælde,hvoretkreditinstitut ,forsikringsselskab
ellerinvesteringsselskab harfilialerimereendetland
ellerindgåriengruppeafkreditinstitutter ,forsikrings­
selskaberellerinvesteringsselskaber ,dereretablereti
mereendetland,erdetønskeligtsåvidtmuligtathave
enenkeltrevisormedansvarfortilrettelæggelsen og
koordineringen afdesærskilterevisioner;detvildog
ikkeværehensigtsmæssigt atindføreetkravheromi
dettedirektiv;medhensyntileksisterendekreditinstitutter ,forsikrings­
selskaberoginvesteringsselskaber skaldetgøresklart,at
enhvervæsentligændringiforholdtildebetingelser,
somdekompetentemyndigheder harstilletforat
meddeletilladelse,skalmeddelesdissemyndigheder ,
såledesatdekanvurdere,ombetingelsernefortilla­
delsenstadigopfyldes;ihenholdtildirektiverneharde
kompetentemyndigheder alleredebeføjelsetilat
inddrageentilladelse,hvisdebetingelser,derblevstillet
foratopnåtilladelsen,ikkelængereeropfyldt;idet
tilfælde,hvordenkoncern,someteksisterendekreditin­
stitut,forsikringsselskab ellerinvesteringsselskab tilhører,
omlæggespåensådanmåde,atdensfinansiellestruktur,
juridiskestruktur,ledelsesstruktur elleradministrative
organisationikkelængereergennemskuelig ,ogdet
derforikkelængerekanunderkastesettilfredsstillende
tilsyn,vilbestemmelserne idettedirektivgivedekompe­
tentemyndighederdefornødnebeføjelsertilatinddrage
denmeddeltetilladelsesomenultimativsanktion;dekompetentemyndighederbørhaverettilatnedlægge
vetomodudpegningenellergenudpegningen afpersoner
medansvarforgennemførelsen afdenlovpligtigerevi­
sionafregnskaber,hvisdef.eks.harundladtatsamar­
bejdemeddekompetentemyndighederellerpåanden
mådeharudfyldtderesfunktionpåutilfredsstillende vis
efterdissemyndighedersopfattelse;ibetragtningafden
nuværendesituationformedlemsstaternes loveog
bestemmelservedrørendeforholdetmellemdekompe­
tentemyndigheder ,aktionærerogrevisorererdetikke
hensigtsmæssigt atfastsættedetteidettedirektiv—eteffektivttilsynmedetkreditinstitut ,etforsikringssel­
skabelleretinvesteringsselskab vilkunnebesværliggøres ,
hvisdekompetentemyndighederikkeeristandtilat
holdeeffektivkontaktmedledelsen,fordiinstituttets

Nr.C229/12 DeEuropæiskeFællesskabersTidende 25.8.93
UDSTEDTFØLGENDE DIREKTIV :
Artikel1
Definitioner
—Somartikel1,femteled,idirektiv77/780/EØF
—somartikel1,litra1),idirektiv92/49/EØF
—somartikel1,litram),idirektiv92/96/EØFog
—somartikel1,nummer15,idirektiv93/22/EØF
indsættes :
»koncern:enstrukturomfattendetoellerflerevirk­
somheder,somerdirekteellerindirektiveknyttettil
hinandengennem
a)kapitalinteresser ,hvorvedforståsdirekteellerindi­
rektebesiddelseaf20%afstemmerettighederne
ellerkapitalenienvirksomhed,eller
b)kontrol,hvorvedforståsdenforbindelse,der
bestårmellemetmoderselskabogetdatterselskab ,
jf.artikel1idirektiv83/349/EØF(*)elleren
forbindelseafsammeartmellemenfysiskeller
juridiskpersonogetselskab.organisation ,herundertilstrækkeligt detaljerede
oplysningeromkoncernensopbygningogdefore­
slåedeforbindelsermellemdenfinansiellevirksomhed
ogandreenhederikoncernen,såledesatdekompe­
tentemyndighederkanvurdere,omdetermuligtat
underkastedenfinansiellevirksomhed eteffektivt
tilsyn.«
3.—Efterartikel8,stk.1,idirektiv73/239/EØF,som
ændretveddirektiv92/49/EØF,og
—efterartikel8,stk.1,idirektiv79/267/EØF,som
ændretveddirektiv92/96/EØF
indsættesetnytstk.1,litraa):
»a)Nåretforsikringsselskab tilhørerenkoncern,skal
dekompetentemyndighedersikresig,atkoncer­
nensstruktur,navnligdeforeslåedeforbindelser
mellemforsikringsselskabet ogandreenhederi
koncernen,erafensådanart,atderkanføres
effektivttilsynmedforsikringsselskabet .Forsik­
ringsselskabet skalafgiveoplysningeromkoncer­
nensstrukturelleorganisation ,herundertilstræk­
keligtdetaljeredeoplysningeromkoncernens
opbygningogdeforeslåedeforbindelsermellem
denfinansiellevirksomhedogandreenhederi
koncernen.«
4.a)—Somartikel3,stk.8,idirektiv77/780/EØFog
—somartikel3,stk.8,idirektiv93/22/EØF
indsættes :
»8.Medlemsstaterne kræver,atenfinansielvirk­
somhedforetagerindberetningtildekompetente
myndigheder :
—nårdenoptagesienkoncern
—nårstrukturen idenkoncern,dentilhører,
ændres
underdisseomstændigheder finderstk.4anven­
delse.«
b)—Somartikel8,stk.5,idirektiv73/239/EØF,
somændretveddirektiv92/49/EØF,og
—somartikel8,stk.5,idirektiv79/267/EØF,
somændretveddirektiv92/96/EØF
indsættes :
»5.Medlemsstaterne kræver,atenfinansiel
virksomhedforetagerindberetningtildekompe­
tentemyndigheder :
—nårdenoptagesienkoncernOEFTnr.L193af18.7.1983,s.1.«
Artikel2
Koncernstrukturer
1.—Somartikel3,stk.2,fjerdeled,idirektiv
77/780/EØF
og
—somartikel3,stk.3,tredjeled,idirektiv
93/22/EØF
indsættes :
»—nårenfinansielvirksomhedtilhørerenkoncern,
skaldekompetentemyndigheder sikresig,at
koncernensstruktur,navnligdeforeslåede
forbindelser mellemdenfinansiellevirksomhed
ogandreenhederikoncernen,erafensådanart,
atderkanføreseffektivttilsynmeddenfinan­
siellevirksomhed .«
2.—Efterdetførstepunktumiartikel3,stk.4,i
direktiv77/780/EØFog
—efterdetførstepunktumiartikel3,stk.4,i
direktiv93/22/EØF
indsættes :
»Nårenfinansielvirksomhedtilhørerenkoncern,
skaldergivesoplysningeromkoncernensstrukturelle

Nr.C229/1325.8.93 DeEuropæiskeFællesskabersTidende
hederogforpligtelserforaktionærerog
medlemmerafvirksomheders administrations­
organer,ledelsesorganer ogtilsynsorganer og
vedrørendeovertagelsestilbud ogdepersoner,
derafsådanneansvarligeorganerudpegestil
atvaretagebestemteopgaver«
2.—Iartikel12,stk.5,idirektiv77/780/EØF,som
ændretvedartikel16idirektiv89/646/EØF,og
—iartikel25,stk.5,litrab),idirektiv93/22/EØF
indsættesetnytfemteled:
»—afdelingerafcentralbanker ellerandre
organer,dereransvarligeforopsynetmed
betalingssystemer «
3.Iartikel12,stk.5,idirektiv77/780/EØF,som
ændretvedartikel16idirektiv89/646/EØF,
indsættesetnytstk.8:
»8.Denneartikelerikketilhinderfor,atde
kompetentemyndighederkanvideregivedeistk.1til
4omhandledeoplysningertilenclearingcentral eller
ettilsvarendeorgan,derihenholdtildennationale
lovgivninghartilladelsetilatudføreclearing-eller
afregningstjenester påetafderesmarkeder,hvisde
finder,atdeternødvendigtatvideregiveoplysnin­
gerneforatsikre,atdisseorganerfungererkorrekti
relationtilforstyrrelserellerpotentielleforstyrrelser
påmarkedet.Deoplysninger ,sommodtages,er
underlagtdenistk.1omhandledetavshedspligt .
Medlemsstaterne skaldogsikre,atoplysninger
modtagetihenholdtilstk.2ikkevideregivessom
nævntidettestykkeudenudtrykkeligtsamtykkefra
dekompetentemyndigheder ,derharafgivetoplysnin­
gerne.«—nårstrukturen idenkoncern,dentilhører,
ændres
underdisseomstændigheder finderstk.1,litraa)
anvendelse.«
Artikel3
Hovedkontorogvedtægtsmæssigt hjemsted
—Iartikel3,stk.2,idirektiv77/780/EØF
—iartikel6,litraa),idirektiv73/239/EØF,som
ændretveddirektiv92/49/EØF,og
—iartikel6,litraa),idirektiv79/267/EØF,som
ændretveddirektiv92/96/EØF
indsættesfølgendeled:
»—denfinansiellevirksomheds hovedkontor skal
værebeliggendeidenmedlemsstat,hvordenhar
vedtægtsmæssigt hjemsted,oghvordenansøger
omtilladelse.«
Artikel4
Udvekslingafoplysninger
1.—Artikel12,stk.5,idirektiv77/780/EØF,som
ændretvedartikel16idirektiv89/646/EØF
—artikel16,stk.5,idirektiv92/49/EØF
—artikel15,stk.5,idirektiv92/96/EØFog
—artikel25,stk.5,litrab),idirektiv93/22/EØF
ændressåledes:
a)andetledaffattessåledes:
»—ogdeorganer,dermedvirkervedlikvidation
ogkonkursbehandling affinansiellevirksom­
hederoglignendeprocedurer,samtde
kompetentemyndigheder ,derførertilsyn
medsådanneorganer«
b)tredjeledaffattessåledes:
»—ogpersoner,dereransvarligefordenlovplig­
tigerevisionaffinansiellevirksomheders regn­
skaber,samtdemyndigheder ,dereransvar­
ligeforgodkendelsenaflovbefalederevisorer«
c)derindsættesetnytfjerdeled,somaffattes
således:
»—ogdeorganer,dereransvarligeforafslø­
ringenogefterforskningen afovertrædelseraf
selskabsretten ,navnliglovevedrørenderettig­Artikel5
Lovbefalederevisorersrolle
—Iartikel12idirektiv77/780/EØF,somændretved
artikel16idirektiv89/646/EØF,indsættesetnyt
stk.9
—iartikel16idirektiv92/49/EØFogiartikel15i
direktiv92/96/EØFindsættesetnytstk.7og
—iartikel25idirektiv93/22/EØFindsættesetnytstk.
10somaffattessåledes:
»Medlemsstaterne skalsikre,atenhverperson,derer
ansvarligfordenlovpligtigerevisionafdenfinan­

Nr.C229/14 DeEuropæiskeFællesskabersTidende 25.8.93
Artikel7
Ordene»finansielvirksomhed«idettedirektiverstattes
med:
—»kreditinstitut«,nårdettedirektivændrerdirektiv
77/780/EØFog89/646/EØFsiellevirksomhedsregnskaber,harpligttilomgående
atforetageindberetning tildekompetentetilsyns­
myndigheder ,hvishaniforbindelsemeddette
arbejdebliveropmærksompåkendsgerninger ,som
sandsynligvisvilmedføreetalvorligtforbeholdieller
etafslagpårevisionspåtegningen ,bringedenfinan­
siellevirksomhedseksistensifareelleralvorligt
svækkedensudviklingellerværetilfareforbeskyt­
telsenafkunderne,ellersomtyderpå,atprincip­
perneomsundforvaltningerblevetbrudtialvorlig
grad.«
Artikel6
Afsluttendebestemmelser
Medlemsstaterne vedtagersenestden1.juli1995delove
ogadministrative bestemmelser ,derernødvendigeforat
efterkommedettedirektiv.—»forsikringsselskab «,nårdettedirektivændrerdirektiv
73/239/EØF,92/49/EØF,79/267/EØFog
92/96/EØF
—»investeringsselskab «,nårdettedirektivændrer
direktiv93/22/EØF.
Disseloveogbestemmelsersættesikraftsenestden31.
december1995.Medlemsstaterne underretter straks
Kommissionen herom.Artikel8
Dettedirektiverrettettilmedlemsstaterne .