Interpretacja indywidualna
Sygnatura: 0114-KDIP2-1.4010.507.2023.11.S/JF
Organ: Dyrektor Krajowej Informacji Skarbowej
Data wydania: 2025-08-05
Teza: Wydanie interpretacji indywidualnej w zakresie skutków
podatkowych połączenia spółek.
Słowa kluczowe: połączenie
przychód
spółki-przejęcie spółki
udziałowiec
wspólnik
Zagadnienia: Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 2. Przychody-Przysporzenia stanowiące
przychód-Przychody związane z łączeniem lub podziałem
spółek
Przepisy: [CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 1-art. 3-ust. 1
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 1-art. 3-ust. 2
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 1-art. 7-ust. 1
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 1-art. 7b-ust. 1
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 1-art. 9-ust. 1
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 2-art. 12-ust. 1-pkt 1
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 2-art. 12-ust. 1-pkt 2
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 2-art. 12-ust. 1-pkt 8c
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 2-art. 12-ust. 1-pkt 8d
1

[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 2-art. 12-ust. 12
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 2-art. 12-ust. 13
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 2-art. 12-ust. 14
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 2-art. 12-ust. 4-pkt 12
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 2-art. 12-ust. 4-pkt 3e
[CIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób prawnych-
Rozdział 2-art. 12-ust. 4-pkt 3f

## Zakres wniosku o wydanie interpretacji indywidualnej

13 września 2023 r. wpłynął Państwa wniosek wspólny z 13 września 2023 r. o wydanie
    interpretacji indywidualnej, który dotyczy skutków podatkowych połączenia spółek.
    Uzupełnili go Państwo - w odpowiedzi na wezwanie - pismem z 13 listopada 2023 r.
    (wpływ do organu 13 listopada 2023 r.) oraz pismem z 24 czerwca 2025 r. (wpływ do
    organu 24 czerwca 2025 r.).
    Zainteresowani, którzy wystąpili z wnioskiem
    1) Zainteresowany będący stroną postępowania:
      A. sp. z o.o.
    2) Zainteresowany niebędący stroną postępowania:
      C.
    Treść wniosku jest następująca:

## Opis zdarzenia przyszłego

Struktura właścicielska
    A. sp. z o.o. (dalej: „Spółka Przejmująca” lub „Wnioskodawca”) oraz B. sp. z o.o. (dalej:
    „Spółka Przejmowana”) posiadają siedziby na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej oraz są
    polskimi rezydentami podatkowymi, tj. podlegają na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
    opodatkowaniu podatkiem dochodowym od całości swoich dochodów bez względu na
    miejsce ich osiągania (tzw. nieograniczony obowiązek podatkowy).
    Wyłącznym wspólnikiem A. sp. z o.o. jest B. sp. z o.o., czyli Spółka Przejmowana.
    Wyłącznym wspólnikiem B. sp. z o.o. jest C. (dalej: „Udziałowiec”), brytyjska spółka
    kapitałowa, która posiada siedzibę na terytorium Wielkiej Brytanii oraz jest brytyjskim
    rezydentem podatkowym, tj. podlega opodatkowaniu na terytorium Wielkiej Brytanii
    podatkiem dochodowym od całości swoich dochodów bez względu na miejsce ich
    osiągania. Udziałowiec nie posiada na terytorium Rzeczpospolitej Polskiej zakładu
    podatkowego w rozumieniu art. 4a pkt 11 Ustawy o CIT.
    Przedmiotem działalności Wnioskodawcy jest dystrybucja wysokiej jakości produktów do
    pielęgnacji ogrodów, zieleni, roślin. Przedmiotem działalności Spółki Przejmowanej jest
    działalność holdingowa polegająca na utrzymywaniu udziałów w Spółce Przejmującej
    (podmiot ten nie prowadzi działalności operacyjnej).
    Wnioskodawca, Udziałowiec oraz Spółka Przejmowana (dalej: „Spółki”) należą do
    międzynarodowej grupy będącej wiodącą firmą z segmentu ogrodniczego działającą w
    wielu krajach na całym świecie. Żadna ze Spółek nie jest spółką nieruchomościową w
    rozumieniu art. 4a pkt 35 ustawy o CIT, ponadto ich aktywa nie składają się głównie z
    majątku nieruchomego.
    Poniższa tabela prezentuje dane identyfikacyjne podmiotów biorących udział w opisanym
    zdarzeniu przyszłym oraz ich rolę w planowanej transakcji.
    (...)
    Podsumowując, struktura udziałowa Spółek wygląda obecnie następująco:
    a) Spółka Przejmująca:
          Spółka Przejmowana posiada bezpośrednio 100% udziałów w kapitale
          zakładowym Spółki Przejmującej.

    b) Spółka Przejmowana:
          Udziałowiec posiada bezpośrednio 100% udziałów w kapitale zakładowym
          Spółki Przejmowanej.
    W związku z powyższym, Spółka Przejmująca jest spółką córką w stosunku do Spółki
    Przejmowanej.
    Poniższy rysunek w uproszczeniu przedstawia strukturę posiadania udziałów. W 2017 r.
    udziały Spółki Przejmowanej zostały nabyte przez Udziałowca od podmiotu trzeciego. W
    tym samym roku Spółka Przejmowana nabyła udziały w Spółce Przejmującej od podmiotu
    trzeciego (w drodze transakcji sprzedaży udziałów). Udziały te nie były objęte ani nabyte
    przez Udziałowca w drodze wymiany udziałów, łączenia ani podziału. Poniższy schemat w
    uproszczeniu przedstawia opisywaną strukturę właścicielską.
    (...)
    Podsumowując, Udziałowiec posiada udziały w Spółce Przejmowanej nieprzerwanie od
    2017 r.
    Ponadto przydzielone mu udziały w Spółce Przejmującej, otrzymane w wyniku planowanej
    transakcji planuje posiadać nieprzerwanie przez okres co najmniej 24 miesięcy od dnia ich
    otrzymania.
      Planowane połączenie
    Obecnie planowane jest połączenie Spółki Przejmującej i Spółki Przejmowanej (dalej:
    „Połączenie”).
    W ramach planowanych działań restrukturyzacyjnych, odpowiadających zapotrzebowaniu
    biznesowemu Spółek, Spółka Przejmująca połączy się ze Spółkę Przejmowaną. Połączenie
    to zostanie przeprowadzone w trybie przewidzianym w art. 492 § 1 pkt 1 ustawy z dnia 15
    września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych (t.j. Dz. U. z 2022 r. poz. 1467 ze zm.; dalej:
    „KSH”), to jest przez przeniesienie całego majątku Spółki Przejmowanej na Spółkę
    Przejmującą w zamian za udziały, które Spółka Przejmująca wyda na rzecz wspólnika
    Spółki Przejmowanej. Będzie to tzw. połączenie odwrotne (ang. downstream merger), co
    oznacza, że Spółka Przejmująca - jako „spółka-córka” przejmie Spółkę Przejmowaną
    („spółkę-matkę”).
    Połączenie nie będzie wymagać podwyższenia kapitału zakładowego Spółki Przejmującej.
    Na zasadzie sukcesji uniwersalnej Spółka Przejmująca wraz z innymi składnikami majątku
    Spółki Przejmowanej nabędzie m.in. udziały własne (pakiet 100% udziałów), które
    następnie wydane zostaną wspólnikowi Spółki Przejmowanej na podstawie art. 515 § 1
    KSH.
    Na skutek Połączenia w obrocie prawnym pozostanie jeden podmiot - Spółka Przejmująca,
    który będzie kontynuować prowadzenie działalności związanej z dystrybucją produktów
    do pielęgnacji ogrodów.
    Jednocześnie Spółka Przejmowana przestanie istnieć jako odrębny podmiot prawa.
    W konsekwencji usprawniona zostanie struktura kosztowa ze względu na wyeliminowanie
    nieuzasadnionych kosztów ogólnego zarządu (m.in. obniżenie nadmiernej liczby funkcji
    zarządczych i administracyjnych), kosztów obsługi prawnej, administracyjnej i księgowej -
    w zakresie podmiotu, który nie pełni w grupie żadnych istotnych funkcji biznesowych.
    Jak już wskazano, obecna struktura podmiotów podlegających Połączeniu wynika z
    nabycia Spółki Przejmowanej przez Udziałowca od podmiotu niepowiązanego w ramach
    transakcji sprzedaży udziałów, mającej miejsce w 2017 r. oraz nabycia przez Spółkę
    Przejmowaną udziałów w Spółce Przejmującej również w 2017 r. Udziałowiec posiada
    udziały w Spółce Przejmowanej nieprzerwanie od 2017 r., a przydzielone mu udziały w

    Spółce Przejmującej, otrzymane w wyniku planowanej transakcji zamierza posiadać
    nieprzerwanie przez okres co najmniej 24 miesięcy od dnia ich otrzymania.
    Obecnie Udziałowiec chciałby uprościć strukturę Grupy, eliminując z niej Spółkę
    Przejmowaną jako podmiot nieistotny biznesowo, a generujący koszty związane z jego
    utrzymaniem. Planowane Połączenie pozwoli w szczególności na:
    a) zwiększenie efektywności zarządzania działalnością Spółki Przejmującej i Spółki
      Przejmowanej, w szczególności w wyniku centralizacji zarządu i nadzoru nad
      działalnością Spółki Przejmującej i Spółki Przejmowanej,
    b) uproszczenie struktury biznesowej i organizacyjnej,
    c) ułatwienie procesu zarządzania płynnością finansową,
    d) redukcję kosztów działalności poprzez wyeliminowanie dublujących się kosztów, m.in.
      czynności związanych z księgowością, administracją, a także kosztami zarządu oraz
      obsługi działalności organów Spółki Przejmującej i Spółki Przejmowanej,
    e) ułatwienie dokonywania rozliczeń z bankami, urzędami skarbowymi oraz innymi
      podmiotami.
    Połączenie przeprowadzone zostanie więc z uzasadnionych przyczyn ekonomicznych,
    natomiast ani głównym, ani jednym z głównych celów Połączenia nie będzie chęć
    osiągniecia korzyści podatkowej, uchylanie lub unikanie od opodatkowania.
    Powyższe przedstawia elementy uzasadnienia biznesowego połączenia, które jest
    wymagane z perspektywy zapewnienia neutralności podatkowej połączenia wynikającej z
    Ustawy o CIT.
    Wnioskodawca jednocześnie zwraca uwagę, iż kwestia prawidłowości uzasadnienia
    biznesowego nie jest przedmiotem zapytania na podstawie niniejszego wniosku i należy
    przyjąć jako element stanu faktycznego (zdarzenia przyszłego), że uzasadnienie to istnieje
    i w sprawie nie zachodzą przesłanki do zastosowania klauzul antyabuzywnych.
    Z perspektywy Udziałowca modyfikacja struktury udziałowej w drodze Połączenia
    adresować będzie kwestie operacyjne i ekonomiczne - zapewni skrócenie procesów
    korporacyjnych i organizacyjnych, a także ułatwi proces podziału zysku i wypłatę tych
    należności na rzecz podmiotu uprawnionego (Udziałowca). Spółka Przejmująca i Spółka
    Przejmowana nie osiągną żadnej korzyści podatkowej na skutek Połączenia względem
    obecnie funkcjonującej struktury spółek.
    Planowane jest przeprowadzenie połączenia Spółki Przejmującej i Spółki Przejmowanej w
    ten sposób, że cały majątek Spółki Przejmowanej zostanie przeniesiony na Spółkę
    Przejmującą (połączenie przez przejęcie), w konsekwencji czego Spółka Przejmowana
    przestanie istnieć jako odrębny podmiot prawa.
    Wybór co do tego, który podmiot powinien być w całym procesie spółką przejmującą, a
    który spółka przejmowaną, podejmowany był w oparciu o zaangażowanie poszczególnych
    Spółek w prowadzenie działalności oraz posiadane aktywa (operacyjne). Cały majątek
    Spółki Przejmowanej zostanie więc przeniesiony na Spółkę Przejmującą z uwagi na fakt, że
    to Spółka Przejmująca prowadzi działalność operacyjną, zatrudnia pracowników, posiada
    aktywa niezbędne do prowadzenia takiej działalności, jest podmiotem obecnym na rynku i
    w związku z tym posiadającym relacje biznesowe, podczas gdy Spółka Przejmowana jest
    podmiotem wyłącznie posiadającym udziały w Spółce Przejmującej, bez jakiejkolwiek
    operacyjnej działalności. Od strony organizacyjnej kierunek procesu przeniesienia majątku
    do Spółki Przejmującej uznano więc za jedyny uzasadniony biznesowo. Poniższa ilustracja
    w sposób uproszczony przedstawią mechanizm Połączenia.
    (...)
    Jak już wskazano, Połączenie jest przeprowadzane na zasadzie art. 492 § 1 pkt 1 KSH,
    który przewiduje, iż połączenie może nastąpić poprzez przeniesienie całego majątku spółki

    przejmowanej na spółkę przejmującą za udziały lub akcje spółki przejmującej, które
    obejmą wspólnicy spółki przejmowanej.
    Podczas takiego przejęcia spółka przejmowana traci byt, a spółka przejmująca wstępuje
    we wszystkie prawa i obowiązki spółki przejmowanej. Poniższy schemat w uproszczeniu
    przedstawia docelową strukturę właścicielską.
    (...)
      Składniki majątku Spółki Przejmowanej
    Na dzień Połączenia aktywa Spółki Przejmowanej będą składały się głównie z udziałów w
    Spółce Przejmującej. Ponadto, pozostały majątek będzie miał niewielką wartość i może
    składać się z nieistotnych (w porównaniu do wartości udziałów) należności i środków
    pieniężnych. Zgodnie z przyjętą metodyką wyceny dla celów rachunkowych, udziały te są
    wykazywane w bilansie Spółki Przejmowanej według ceny nabycia (tj. w wartościach
    historycznych).
    Zaznaczyć przy tym należy, że Spółka Przejmująca nie uzyska żadnych innych składników
    majątkowych poza ujętymi w bilansie Spółki Przejmowanej, tj. przykładowo takich które
    nie podlegałyby wykazaniu w bilansie Spółki Przejmującej lub Spółki Przejmowanej (tj.
    Spółka Przejmowana nie posiada tzw. pozabilansowych składników majątkowych).
    Ponadto, ewentualnie istniejące na moment połączenia wzajemne należności i
    zobowiązania pomiędzy Spółkami: Przejmującą i Przejmowaną, wygasną w wyniku
    konfuzji, tj. połączenia długu i wierzytelności w jednej osobie (w tym przypadku Spółki
    Przejmującej). W szczególności na moment połączenia w Spółce Przejmowanej istnieć
    może zobowiązanie wynikające z planowanej pożyczki udzielonej przez Spółkę
    Przejmującą na rzecz Spółki Przejmowanej. Pożyczka ma zostać udzielona w celu
    sfinansowania bieżących zobowiązań Spółki Przejmowanej, w tym przede wszystkim
    wynikających z nabytej usługi badania sprawozdań finansowych przez biegłego rewidenta.
      Rozliczenie Połączenia
    Spółka Przejmująca nie posiada żadnych udziałów w Spółce Przejmowanej, natomiast
    Spółka Przejmowana posiada 100% udziałów we Wnioskodawcy. Jednocześnie jedynym
    udziałowcem Spółki Przejmowanej jest Udziałowiec. W konsekwencji, w związku z
    przejęciem przez Spółkę Przejmującą Spółki Przejmowanej, Udziałowcowi posiadającemu
    100% udziałów Spółki Przejmowanej na podstawie art. 492 § 1 pkt 1 KSH zostaną wydane
    przez Spółkę Przejmującą udziały Spółki Przejmującej, które Spółka Przejmująca nabędzie
    w wyniku Połączenia.
    Wszystkie udziały Spółki Przejmującej wydane Udziałowcowi będą stanowić udziały własne
    objęte w ramach Połączenia. Innymi słowy, wskutek Połączenia nie dojdzie do emisji
    nowych udziałów na rzecz Udziałowca, natomiast Udziałowcowi zostaną wydane udziały w
    Spółce Przejmującej, które są obecnie posiadane przez Spółką Przejmowaną, a które
    zostaną przejęte przez Spółkę Przejmującą od Spółki Przejmowanej na skutek Połączenia.
    W konsekwencji, po Połączeniu Udziałowiec będzie posiadał bezpośrednio 100% udziałów
    w kapitale zakładowym Spółki Przejmującej.
    Spółka Przejmująca po połączeniu ze Spółką Przejmowaną przyjmie dla celów
    podatkowych wartość składników majątku Spółki Przejmowanej, przejętych w wyniku
    połączenia w wartości wynikającej z ksiąg podatkowych Spółki Przejmowanej. Powyższe
    dotyczyć będzie tych składników majątku, które będą stanowiły majątek obejmowany
    docelowo przez Spółkę Przejmującą i zostaną w ogóle przyjęte do ksiąg, podczas gdy
    udziały własne zostaną wydane Udziałowcowi w ramach procesu połączenia (tym samym
    udziały własne nie zostaną wprowadzone do ksiąg Spółki Przejmującej). Ponadto, jak
    wskazano we wcześniejszej części, Spółka Przejmowana nie posiada żadnych składników
    majątkowych, które z perspektywy Spółki Przejmowanej byłyby wartościami
    pozabilansowymi, a które podlegałyby wykazaniu w bilansie Spółki Przejmowanej (lub w
    ogóle pozostawały poza bilansem Spółki Przejmującej, a posiadały jakąkolwiek wartość).

    Majątek przejęty przez Spółkę Przejmującą od Spółki Przejmowanej (tj. ewentualne
    należności, zobowiązania i środki pieniężne) zostaną przypisane przez Spółkę Przejmującą
    do działalności prowadzonej w Polsce. W szczególności natomiast, jak wspomniano, w
    ramach procesu Połączenia, Spółka Przejmująca przejmie od Spółki Przejmowanej udziały
    własne Spółki Przejmującej - udziały te nie zostaną jednak wprost przypisane do
    działalności w Polsce, są bowiem składnikami majątku, które z mocy prawa w ramach tego
    samego procesu Połączenia zostaną wydane Udziałowcowi. Dla celów podatkowych w
    Wielkiej Brytanii Udziałowiec ujmie otrzymane udziały w wartości rynkowej. Zaznaczyć
    przy tym należy, że Spółka Przejmująca oraz Spółka Przejmowana to podmioty posiadane
    przez Udziałowca dla celów prowadzenia działalności na terytorium Polski, natomiast
    same udziały w tych spółkach ze względu na ich charakter kapitałowy (inwestycyjny) nie są
    wprost wykorzystywane w operacyjnej działalności. Niemniej jednak, z racji tego, iż Spółka
    Przejmująca prowadzi działalność operacyjną w Polsce, to udział kapitałowy w tej spółce
    należy postrzegać w kontekście tych przepisów jako przypisany do działalności w Polsce.
    Udziałowiec będzie również podmiotem uprawnionym do otrzymywanych należności -
    wartości emisyjnej udziałów otrzymanych od Spółki Przejmującej.
    Dla uniknięcia wątpliwości Wnioskodawca wskazuje, że przedmiotem zapytania w ramach
    wniosku i oceny ze strony organu nie jest weryfikacja formalnych warunków do
    zastosowania stawki wynikającej z umowy przeciwko unikaniu podwójnego
    opodatkowania leżących po stronie płatnika, a wynikających z art. 26 ust. 1 i 2e Ustawy o
    CIT. Celem Wnioskodawcy jest jedynie potwierdzenie spełnienia warunków
    materialnoprawnych wynikających z UPO do zastosowania zwolnienia. To czy płatnik
    będzie mógł faktycznie zastosować tę stawkę (zwolnienie) ze względu na wymogi formalne
    wynikające z Ustawy o CIT i przewidziany tam mechanizm poboru podatku u źródła
    pozostaje poza przedmiotem wniosku.
    Mając na uwadze powyższe, Połączenie Spółki Przejmującej oraz Spółki Przejmowanej
    będzie stanowić tzw. „połączenie odwrotne” przewidziane na podstawie przepisów KSH.
    Jednocześnie, zgodnie z art. 515 § 1 KSH dopuszczalne jest, aby spółka przejmująca w
    ramach takiego procesu połączenia - zamiast emitować nowe udziały (akcje) na rzecz
    wspólników spółki przejmowanej - wydała tym wspólnikom udziały (akcje) własne przejęte
    w procesie połączenia. Innymi słowy, poprzez doprecyzowanie zawarte w art. 515 § 1 KSH,
    za „przyznanie” wspólnikom spółki przejmowanej udziałów (akcji) uznaje się zarówno
    wydanie udziałów nowo wyemitowanych, jak też przyznanie udziałów (akcji), które w
    kapitale zakładowym spółki przejmującej posiadała spółka przejmowana. Jest to sytuacja
    charakterystyczna właśnie dla „połączeń odwrotnych” i jako taka może mieć miejsce
    właśnie również w sytuacji połączenia Spółki Przejmującej ze Spółką Przejmowaną. Należy
    wskazać, że celem zmiany art. 515 § 1 KSH (w następstwie nowelizacji, która weszła w
    życie z dniem 1 marca 2021 r.) było ułatwienie przeprowadzenia „połączenia odwrotnego”.
    Tak bowiem wprost wynika z uzasadnienia do projektu ustawy o zmianie ustawy - Kodeks
    spółek handlowych oraz innych ustaw (druk sejmowy nr 3236): „Projektowana zmiana art.
    515 § 1 KSH polega na wyraźnym dopuszczeniu możliwości wydawania wspólnikom spółki
    przejmowanej udziałów lub akcji własnych, które spółka przejmująca nabyła w wyniku
    połączenia. (...) Umożliwi to spółce przejmującej wydanie wspólnikom spółki przejmowanej
    własnych udziałów lub akcji nabytych w drodze sukcesji uniwersalnej, bez konieczności
    uprzedniego podwyższania kapitału zakładowego (w celu dokonania tzw. emisji
    połączeniowej) oraz umorzenia udziałów (akcji) własnych nabytych w wyniku połączenia”.
    W ramach Połączenia nie przewiduje się jakichkolwiek dopłat, o których mowa w art. 492 §
    2 oraz § 3 KSH.
    Planowane jest, iż dla celów księgowych Połączenie zostanie rozliczone metodą łączenia
    udziałów, o której mowa w art. 44c ust. 1 ustawy z dnia 29 września 1994 r. o
    rachunkowości (t.j. Dz. U. z 2023 r. poz. 120 ze zm.; dalej: „Ustawa o rachunkowości”).
    Rozliczając Połączenie dla celów rachunkowych, Spółka Przejmująca ujmie składniki
    majątku nabyte w procesie Połączenia w takiej samej wartości księgowej, w jakiej te

    składniki są wykazane w księgach Spółki Przejmowanej, tj. Spółka Przejmującą utrzyma tą
    samą metodę wyceny tych składników według wartości historycznych (z zastrzeżeniem
    wartości kapitału zakładowego, który będzie podlegał wyłączeniu zgodnie z art. 44c ust. 2
    Ustawy o rachunkowości).
    Uzupełnienie i doprecyzowanie opisu zdarzenia przyszłego
    Pismem z 13 listopada 2023 r. Wnioskodawca doprecyzował przedstawiony we wniosku
    opis zdarzenia przyszłego poprzez wskazanie, że ustalona na dzień poprzedzający dzień
    łączenia wartość rynkowa majątku podmiotu przejmowanego otrzymanego przez Spółkę
    Przejmującą nie będzie przewyższała wartości przyjętej dla celów podatkowych
    składników tego majątku (nie będzie wyższa do rynkowej wartości tych składników).
    Ponadto ustalona na dzień poprzedzający dzień łączenia wartość rynkowa majątku
    podmiotu przejmowanego otrzymanego przez Spółkę Przejmującą nie będzie
    przewyższała wartość emisyjnej udziałów przydzielonych udziałowcowi spółek łączonych.
    Cena, po jakiej obejmowane będą udziały zostanie określona w dokumentach prawnych
    dotyczących połączenia oraz cena ta nie będzie niższa od wartości rynkowej tych udziałów.
    Na moment przygotowania niniejszej odpowiedzi istnieje:
      i.  zobowiązanie po stronie Spółki Przejmowanej oraz wierzytelność po stronie Spółki
        Przejmującej z tytułu umowy pożyczki (...). Kwota ta nie została (oraz nie zostanie w
        przyszłości) ujęta jako koszt uzyskania przychodu - zgodnie z art. 16 ust. 1 pkt 10
        ustawy o CIT.
      ii.  zobowiązanie wynikające z umowy podnajmu przestrzeni biurowej przez Spółkę
        Przejmującą na rzecz Spółki Przejmowanej. Wydatki (czynsz za podnajem) są
        ujmowane przez Spółkę Przejmowaną jako koszt uzyskania przychodu. Natomiast
        Spółka Przejmująca rozpoznaje ten czynsz dla celów podatku dochodowego od
        osób prawnych jako przychód.
    Powyższe wzajemne należności i zobowiązania pomiędzy Spółką Przejmującą i
    Przejmowaną, wygasną na moment połączenia w wyniku konfuzji, tj. połączenia długu i
    wierzytelności w jednej osobie (w tym przypadku Spółki Przejmującej).
    Pomiędzy Spółką Przejmującą a Przejmowaną nie istnieją zobowiązania przedawnione.
    Tak jak wskazano na stronie 7 wniosku Spółka Przejmowana nie posiada tzw.
    pozabilansowych składników majątkowych.
    Wartość składników majątkowych przyjętych przez Spółkę Przejmującą dla celów
    podatkowych będzie wynikać z ksiąg podatkowych podmiotu przejmowanego. Spółka
    Przejmowana prowadzi księgi rachunkowe, które w rozumieniu art. 3 pkt 4 Ordynacji
    podatkowej stanowią księgi podatkowe. Wszystkie składniki majątkowe, które zostaną
    przejęte przez Spółkę Przejmującą będą ujawnione w księgach rachunkowych Spółki
    Przejmowanej. Ponadto, przejęte składniki majątkowe zostaną przyjęte przez Spółkę
    Przejmującą analogicznie do reguł sukcesji wynikających m.in. z przepisów art. 16g ust. 9
    Ustawy o CIT oraz art. 16h ust. 3 Ustawy o CIT. Tak jak wskazano na stronie 7 wniosku
    Spółka Przejmowana nie posiada tzw. pozabilansowych składników majątkowych.
    Pytania
    1) Czy w przypadku połączenia Wnioskodawcy ze Spółką Przejmowaną, które to
      połączenie zostanie przeprowadzone z uzasadnionych przyczyn ekonomicznych, a w
      szczególności jego głównym ani jednym z głównych celów nie będzie ani uniknięcie ani
      uchylenie się od opodatkowania, połączenie to nie spowoduje po stronie

      Wnioskodawcy konieczności rozpoznania jakiegokolwiek przychodu, w szczególności
      na podstawie art. 12 ust. 1 pkt 1 Ustawy o CIT, art. 12 ust. 1 pkt 2 Ustawy o CIT, ani art.
      12 ust. 1 pkt 8c, pkt 8d?
    2) Czy w przypadku połączenia Wnioskodawcy (tj. A. sp. z o.o.) ze Spółką Przejmowaną (tj.
      B. sp. z o.o.), które to połączenie zostanie przeprowadzone z uzasadnionych przyczyn
      ekonomicznych, a w szczególności jego głównym ani jednym z głównych celów nie
      będzie ani uniknięcie ani uchylenie się od opodatkowania, przychód powstały dla
      Udziałowca (tj. C. ) wskutek przyznania udziałów w Spółce Przejmującej (tj. A. sp. z o.o.)
      będzie podlegał zwolnieniu z opodatkowania w Polsce na podstawie art. 10 ust. 2 lit.
      a), UPO?
    Państwa stanowisko w sprawie
      Ad 1
    W przypadku połączenia Wnioskodawcy ze Spółką Przejmowaną, które to połączenie
    zostanie przeprowadzone z uzasadnionych przyczyn ekonomicznych, a w szczególności
    jego głównym ani jednym z głównych celów nie będzie ani uniknięcie ani uchylenie się od
    opodatkowania, połączenie to nie spowoduje po stronie Wnioskodawcy konieczności
    rozpoznania jakiegokolwiek przychodu, w szczególności na podstawie art. 12 ust. 1 pkt 1
    Ustawy o CIT, art. 12 ust. 1 pkt 2 Ustawy o CIT, ani art. 12 ust. 1 pkt 8c, pkt 8d.
      Ad 2
    W przypadku połączenia Wnioskodawcy ze Spółką Przejmowaną, które to połączenie
    zostanie przeprowadzone z uzasadnionych przyczyn ekonomicznych, a w szczególności
    jego głównym ani jednym z głównych celów nie będzie ani uniknięcie ani uchylenie się od
    opodatkowania, przychód powstały dla Udziałowca wskutek przyznania udziałów w Spółce
    Przejmującej (tj. A. sp. z o.o.) będzie podlegał zwolnieniu z opodatkowania w Polsce na
    podstawie art. 10 ust. 2 lit. a) UPO.
    UZASADNIENIE STANOWISKA WNIOSKODAWCY W ZAKRESIE PYTANIA NUMER 1
    Zgodnie z art. 3 ust. 1 Ustawy o CIT podatnicy, jeżeli mają siedzibę lub zarząd na
    terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, podlegają obowiązkowi podatkowemu od całości
    swoich dochodów, bez względu na miejsce ich osiągania. Jednocześnie, zgodnie z art. 3
    ust. 2 Ustawy o CIT podatnicy, jeżeli nie mają na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
    siedziby lub zarządu, podlegają obowiązkowi podatkowemu tylko od dochodów, które
    osiągają na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
    Ponadto, zgodnie z art. 7 ust. 1 Ustawy o CIT, przedmiotem opodatkowania podatkiem
    dochodowym jest dochód stanowiący sumę dochodu osiągniętego z zysków kapitałowych
    oraz dochodu osiągniętego z innych źródeł przychodów. W przypadkach, o których mowa
    w art. 21, art. 22 i art. 24b Ustawy o CIT, przedmiotem opodatkowania jest przychód.
    Jak wskazano natomiast w art. 7 ust. 2 Ustawy o CIT, dochodem ze źródła przychodów, z
    zastrzeżeniem art. 11c, art. 11i, art. 24a, art. 24b, art. 24ca, art. 24d i art. 24f Ustawy o CIT,
    jest nadwyżka sumy przychodów uzyskanych z tego źródła przychodów nad kosztami ich
    uzyskania, osiągnięta w roku podatkowym. Jeżeli koszty uzyskania przychodów
    przekraczają sumę przychodów, różnica jest stratą ze źródła przychodów.
    Kwalifikacja dochodów powstających w następstwie połączeń spółek odbywa się na
    gruncie kilku regulacji Ustawy o CIT. W pierwszej kolejności wskazać należy na art. 7b ust.
    1 pkt 1 lit. m Ustawy o CIT, zgodnie z którym za przychody z zysków kapitałowych uważa
    się przychody z udziału w zyskach osób prawnych stanowiące przychody faktycznie
    uzyskane z tego udziału, w tym przychody uzyskane w następstwie łączenia podmiotów m.
    in. przychody osoby prawnej przejmującej w następstwie łączenia majątek lub część
    majątku innej osoby prawnej lub spółki, jak również przychody wspólnika spółki łączonej.
    Ponadto, w oparciu o art. 7b ust. 1 pkt 1a Ustawy o CIT, za przychody z zysków
    kapitałowych uważa się także przychody uzyskane w następstwie łączenia podmiotów.

    Z perspektywy podmiotów uczestniczących w procesie łączenia spółek, przychody
    podatkowe mogą powstać (i może zostać wykreowane zobowiązanie podatkowe) na wielu
    płaszczyznach i na podstawie różnych regulacji. Kluczowe przepisy to art. 12 ust. 1 pkt 8c,
    8d, 8f Ustawy o CIT (z perspektywy spółki przejmującej w procesie połączenia) oraz art. 12
    ust. 1 pkt 8ba ustawy o CIT (z perspektywy udziałowca spółki przejmowanej). Dodatkowo,
    w przeszłości nacisk kładziono również na regulacje o charakterze „ogólnym” z art. 12 ust.
    1 pkt 1 oraz pkt 2 Ustawy o CIT. Przysporzenia powstające w procesie połączenia mogą
    być uznane za wyłączone z przychodów podatkowych przy spełnieniu określonych
    przesłanek na mocy art. 12 ust. 4 pkt 3e-3g Ustawy o CIT (z perspektywy spółki
    przejmującej) oraz art. 12 ust. 4 pkt 12 Ustawy o CIT (z perspektywy udziałowca spółki
    przejmowanej). To, które regulacje mogą znaleźć zastosowanie w danej sprawie, jest
    uzależnione od okoliczności faktycznych samego procesu połączenia (np. struktury
    udziałowej), sposobu i kierunku jego przeprowadzenia.
    Jak wspomniano w opisie zdarzenia przyszłego, Połączenie zostanie przeprowadzone w
    ten sposób, że Spółka Przejmująca przejmie w całości majątek Spółki Przejmowanej.
    Należy zauważyć, że Spółka Przejmowana posiada 100% udziałów Spółki Przejmującej.
    Przeniesienie całego majątku Spółki Przejmowanej na Spółkę Przejmującą odbędzie się w
    zamian za udziały Spółki Przejmującej przyznane udziałowcowi Spółki Przejmowanej
    (Udziałowcowi), będącemu jedynym udziałowcem Spółki Przejmowanej. Majątek Spółki
    Przejmowanej obejmuje w szczególności udziały, które Spółka Przejmowana posiada w
    Spółce Przejmującej. Zgodnie natomiast z zasadą generalną wyrażoną w art. 200 § 1 KSH,
    spółka zasadniczo nie może nabywać wyemitowanych przez nią udziałów (udziałów
    własnych). Ustawa przewiduje jednocześnie wyjątki od tej reguły. Mianowicie, takie
    nabycie jest jednak dopuszczalne (i) w drodze egzekucji w celu zaspokojenia roszczeń
    spółki, których nie można zaspokoić z innego majątku wspólnika czy też (ii) w ramach
    nabycia danych udziałów w celu ich umorzenia. Dodatkowo, art. 200 § 1 KSH zastrzega, że
    (iii) nabycie albo objęcie udziałów własnych jest dopuszczalne także w innych przypadkach
    przewidzianych w ustawie (KSH). Za taki przypadek należy uznać wspomniany wcześniej
    przepis de facto dopuszczający funkcjonowanie połączeń „odwrotnych”, a więc art. 515 § 1
    in fine KSH. Mając na uwadze to uprawnienie, Spółka Przejmująca - realizując obowiązek
    wynikający z art. 491 §1 pkt 1 KSH - wykona je w trybie przewidzianym właśnie w art. 515
    §1 in fine, a więc poprzez wydanie Udziałowcowi (wspólnikowi Spółki Przejmowanej)
    udziały własne, które w toku połączenia Spółka Przejmująca przejmie wraz z całym
    majątkiem Spółki Przejmowanej.
      Brak przychodu Spółki Przejmującej przewidzianego na zasadzie art. 12 ust. 1 pkt 8c
      Ustawy o CIT
    Przychód dla Spółki Przejmującej może powstawać w toku Połączenia na gruncie kilku
    regulacji. W pierwszej kolejności należy zwrócić uwagę na art. 12 ust. 1 pkt 8c Ustawy o CIT
    który wskazuje, że przychodem jest ustalona na dzień poprzedzający dzień łączenia
    wartość rynkowa majątku podmiotu przejmowanego otrzymanego przez spółkę
    przejmującą w części przewyższającej wartość przyjętą dla celów podatkowych składników
    tego majątku, nie wyższą od wartości rynkowej tych składników.
    Innymi słowy, każdorazowo gdy w toku procesu połączenia majątek spółki przejmowanej
    przenoszony jest do spółki przejmującej, należy zweryfikować w jakiej wartości spółka
    przejmująca przyjęła otrzymany majątek dla celów podatkowych, a następnie dokonać
    porównania tej wartości z wartością rynkową tych składników. Otrzymana różnica
    stanowić będzie zasadniczo przychód podlegający opodatkowaniu.
    Powyższy przepis należy jednak stosować łącznie w szczególności z art. 12 ust. 4 pkt 3e
    Ustawy o CIT, zgodnie z którym w przypadku, o którym mowa w powyższym art. 12 ust. 1
    pkt 8c, do przychodów spółki przejmującej nie zalicza się wartości tych składników
    majątku podmiotu przejmowanego otrzymanego w drodze łączenia, które:

    a) spółka przejmująca przyjęła dla celów podatkowych w wartości wynikającej z ksiąg
      podatkowych podmiotu przejmowanego, oraz
    b) spółka przejmująca przypisała do działalności prowadzonej na terytorium
      Rzeczypospolitej Polskiej, w tym za pośrednictwem zagranicznego zakładu.
    Zdaniem Wnioskodawcy, określone w art. 12 ust. 4 pkt 3e Ustawy o CIT przesłanki
    wyłączenia z katalogu przychodów wartości powstających w toku Połączenia na podstawie
    art. 12 ust. 1 pkt 8c Ustawy o CIT będą miały zastosowanie w analizowanym Połączeniu, w
    związku z czym nie dojdzie do powstania przychodu Spółki Przejmującej na zasadzie art.
    12 ust. 1 pkt 8c Ustawy o CIT.
    W pierwszej kolejności należy wskazać, iż wartość majątku Spółki Przejmowanej zostanie
    przyjęta dla celów podatkowych przez Spółkę Przejmującą w wartości wynikającej z ksiąg
    podatkowych Spółki Przejmowanej, a więc w takiej samej wartości, w jakiej Spółka
    Przejmowana rozpoznawała składniki tego majątku dla celów podatkowych.
    Zgodnie z art. 3 pkt 4 Ordynacji podatkowej przez księgi podatkowe rozumie się księgi
    rachunkowe, podatkową księgę przychodów i rozchodów, ewidencje oraz rejestry, do
    których prowadzenia do celów podatkowych, na podstawie odrębnych przepisów,
    obowiązani są podatnicy, płatnicy lub inkasenci.
    Obowiązek prowadzenia ewidencji rachunkowej dla celów podatkowych wprowadza art. 9
    ust. 1 Ustawy o CIT. Zgodnie z tym przepisem podatnicy są obowiązani do prowadzenia
    ewidencji rachunkowej zgodnie z odrębnymi przepisami, w sposób zapewniający
    określenie wysokości dochodu (straty), podstawy opodatkowania i wysokości należnego
    podatku za rok podatkowy, a także do uwzględnienia w ewidencji środków trwałych oraz
    wartości niematerialnych i prawnych informacji niezbędnych do obliczenia wysokości
    odpisów amortyzacyjnych zgodnie z przepisami art. 16a-16m Ustawy o CIT.
    Z perspektywy rachunkowej Połączenie zostanie rozliczone tzw. metodą łączenia
    udziałów. Rozliczając Połączenie dla celów rachunkowych, Spółka Przejmująca ujmie więc
    składniki majątku nabyte w procesie Połączenia w takiej samej wartości księgowej, w jakiej
    ten majątek jest wykazany w księgach Spółki Przejmowanej. Z perspektywy podatkowej
    Spółka Przejmująca kierować się będzie zasadami wskazanymi w art. 16g ust. 9 oraz art.
    16h ust. 3 Ustawy o CIT, a więc będzie kontynuowała przyjęte przez Spółkę Przejmowaną
    wartości dla celów podatkowych.
    Z chwilą połączenia Spółka Przejmująca obejmie 100% udziałów własnych, będących
    dotychczas we własności Spółki Przejmowanej, które z tą samą chwilą zostaną wydane
    wspólnikowi Spółki Przejmowanej (w ramach procesu Połączenia stanowiącego jedno
    zdarzenie prawne). Należy więc uznać, że wskutek Połączenia Spółka Przejmująca nie
    stanie się właścicielem udziałów własnych, gdyż te zostaną w ramach tego samego
    procesu połączenia wydane Udziałowcowi. Oznacza to, że w zakresie udziałów własnych
    wydawanych Udziałowcowi nie jest możliwe wprost zastosowanie wymogu ujęcia tego
    składnika majątku Spółki Przejmowanej dla celów podatkowych przez Spółkę Przejmującą
    z racji zastosowania dopuszczalnego prawem działania w postaci przeniesienia własności
    udziałów w trybie połączenia, wskutek czego Spółka Przejmująca nie stanie się
    właścicielem tych udziałów własnych w ramach Połączenia.
    Należności i zobowiązania oraz wszelkie inne składniki majątku, które Spółka
    Przejmowana może posiadać na moment poprzedzający Połączenie i które mogą zostać
    przejęte przez Spółkę Przejmującą, nie stanowią środków trwałych ani wartości
    niematerialnych i prawnych w rozumieniu Ustawy o CIT.
    Składniki te nie wymagają specjalnego sposobu ujęcia dla celów podatkowych. Spółka
    Przejmująca ujmie je w swoich księgach dla celów podatkowych w takich samych
    wartościach jak wartość dla celów podatkowych wynikająca z ksiąg Spółki Przejmowanej,
    za wyjątkiem ewentualnych należności i zobowiązań względem samej Spółki
    Przejmowanej, które z mocy prawa wygasną z chwilą Połączenia (w momencie Połączenia

    dojdzie do tzw. konfuzji wskutek połączenia w jednej osobie wierzyciela oraz dłużnika;
    jakiekolwiek ujęcie takich składników majątkowych nie byłoby więc możliwe, przestaną
    one bowiem de facto istnieć). Tuż przed połączeniem Spółka Przejmowana może posiadać
    nieznaczną ilość środków pieniężnych dedykowanych do obsługi bieżących zobowiązań -
    środki te w związku z Połączeniem zostaną ujęte przez Spółkę Przejmującą dla celów
    podatkowych w tych samych wartościach, w jakich ujęte były w Spółce Przejmowanej.
    Jako że wnioskiem objęte jest zdarzenie przyszłe nie jest obiektywie możliwe ustalenie
    dokładnej wysokości wzajemnych zobowiązań i należności na moment planowanego
    Połączenia. Niemniej w momencie Połączenia dojdzie do tzw. konfuzji wskutek połączenia
    w jednej osobie wierzyciela oraz dłużnika; jakiekolwiek ujęcie takich składników
    majątkowych nie byłoby więc możliwe, przestaną one bowiem de facto istnieć.
    Mając na uwadze powyższe, mimo iż majątek Spółki Przejmowanej nie będzie zawierał
    składników stanowiących środki trwałe czy wartości niematerialne i prawne, przejęty
    majątek (ewentualne należności, zobowiązania oraz wszelkie inne składniki majątku)
    zostanie ujęty w Spółce Przejmującej na zasadach analogicznych do reguł sukcesji
    wynikających m.in. z przepisów art. 16g ust. 9 Ustawy o CIT oraz art. 16h ust. 3 Ustawy o
    CIT. Pierwsza z tych regulacji nakazuje, aby w razie połączenia podmiotów wartość
    początkową środków trwałych oraz wartości niematerialnych i prawnych ustalać w
    wysokości wartości początkowej określonej w ewidencji środków trwałych oraz wartości
    niematerialnych i prawnych (o której mowa w art. 9 ust. 1 Ustawy o CIT) podmiotu
    połączonego.
    Zasada ta jest dodatkowo rozwinięta poprzez art. 16h ust. 3 Ustawy o CIT, zgodnie z
    którym podmioty, które przejęły inny podmiot wskutek połączenia, dokonują odpisów
    amortyzacyjnych z uwzględnieniem dotychczasowej wysokości odpisów oraz kontynuują
    metodę amortyzacji przyjętą przed podmiot połączony. Przepisy te w połączeniu z art. 494
    § 1 KSH oraz art. 93 § 2 Ordynacji Podatkowej statuują zasadę sukcesji generalnej, przy
    zastosowaniu której Spółka Przejmująca rozpozna majątek Spółki Przejmowanej dla celów
    podatkowych w wartościach równych wartościom przyjętym przez Spółkę Przejmowaną.
    Zaznaczyć przy tym należy, że Spółka Przejmująca nie uzyska żadnych innych składników
    majątkowych poza ujętymi w bilansie Spółki Przejmowanej, tj. przykładowo takich które
    nie podlegałyby wykazaniu w bilansie Spółki Przejmującej lub Spółki Przejmowanej (tj.
    Spółka Przejmowana nie posiada tzw. składników pozabilansowych).
    Odnosząc się do drugiej z przesłanek z art. 12 ust. 4 pkt 3e Ustawy o CIT, tj. przewidzianej
    w literze (b) tego przepisu, otrzymany przez Wnioskodawcę majątek Spółki Przejmowanej
    należy uznać za przypisany wyłącznie do działalności prowadzonej w Polsce. Jak wskazano
    w opisie zdarzenia przyszłego, Spółka Przejmująca jest podmiotem w strukturze Grupy dla
    celów prowadzenia działalności na terytorium Polski. Ewentualne należności,
    zobowiązania i środki pieniężne (a także inne składniki wymienione w opisie zdarzenia
    przyszłego), jakie będą przejęte przez Spółkę Przejmującą w procesie Połączenia (wyraźnie
    niematerialne względem wartości udziałów w Spółce Przejmowanej), zostaną przez nią
    przypisane do działalności na terytorium Polski (np. środki pieniężne zostaną
    wykorzystane do finansowania działalności operacyjnej prowadzonej w Polsce).
    Natomiast udziały, stanowiące główny składnik majątku Spółki Przejmowanej, zostaną
    wydane od razu Udziałowcowi. W pierwszej kolejności należy zaznaczyć, że udziały w
    Spółce Przejmującej nie są sensu stricto majątkiem przejmowanym w toku procesu
    Połączenia - w tym znaczeniu, że po jego prawnym sfinalizowaniu nie pozostaną w
    posiadaniu Spółki Przejmującej (niezależnie od przyjętego sposobu rozliczenia kapitałów
    Spółki Przejmującej przy Połączeniu - tj. wydanie przejętych udziałów czy też emisja
    nowych i umorzenie przejętych) i tym bardziej nie będzie ona mogła nimi w żaden sposób
    rozporządzać ani decydować o sposobie ich przeznaczenia (po prostu nie wejdzie w ich
    posiadanie). W związku z tym regulacja art. 12 ust. 4 pkt 3 Ustawy o CIT nie powinna
    znaleźć do takich udziałów w ogóle zastosowania. Przeciwna wykładnia tego przepisu
    prowadziłaby de facto do opodatkowania każdej transakcji połączenia odwrotnego, w

    której zgodnie z prawem (tj. na zasadzie art. 515 §1 in fine KSH) przejmowane w toku
    połączenia udziały własne są wydawane udziałowcowi. Taka wykładnia byłaby więc
    niezgodna z zasadą neutralności podatkowej połączeń postulowaną przez Dyrektywę
    Rady 2009/133/WE z dnia 19 października 2009 r. w sprawie wspólnego systemu
    opodatkowania mającego zastosowanie w przypadku łączenia, podziałów, podziałów
    przez wydzielenie, wnoszenia aktywów i wymiany udziałów dotyczących spółek różnych
    państw członkowskich oraz przeniesienia statutowej siedziby SE lub SCE z jednego
    państwa członkowskiego do innego państwa członkowskiego. Jako argument wspierający
    wniosek o neutralności podatkowej Połączenia wskutek spełnienia warunku art. 12 ust. 4
    pkt 3 lit. b Ustawy o CIT - należy podkreślić, iż udziały w Spółce Przejmującej mają
    specyficzny charakter, tzn. nie są składnikiem, którym w ramach prowadzonej działalności
    operacyjnej Spółka Przejmująca mogłaby swobodnie rozporządzać. Innymi słowy, są to
    udziały w Spółce Przejmującej a nie w innym podmiocie. Jednakże, z uwagi na to, że Spółka
    Przejmująca została dedykowana do prowadzenia w obrębie Grupy do działalności na
    terytorium Rzeczypospolitej Polski, a jednocześnie jest polską spółką kapitałową (tj.
    zarejestrowaną w Polsce i będącą rezydentem podatkowym w Polsce), należy stwierdzić,
    że udziały przejęte przez Spółkę Przejmującą mogłyby być na potrzeby omawianej
    regulacji uznane za przypisane do działalności na terytorium Rzeczpospolitej Polskiej.
    Podsumowując, wskutek Połączenia przychód z art. 12 ust. 1 pkt 8c Ustawy o CIT nie
    powstanie. Zgodnie z art. 12 ust. 1 pkt 8c Ustawy o CIT, w przypadku połączenia spółek
    podlegający opodatkowaniu przychód po stronie spółki przejmującej powstaje jedynie w
    wysokości nadwyżki wartości rynkowej otrzymanego majątku nad wartością tych
    składników przyjętą dla celów podatkowych (nie wyższą od ich wartości rynkowej).
    Niemniej jednak, zgodnie z art. 12 ust. 4 pkt 3e Ustawy o CIT, przychód z tytułu opisanej
    powyżej nadwyżki - o ile taka nadwyżka nawet zostałaby wykreowana - mimo wszystko nie
    powstanie, jeżeli spółka przejmująca przyjmie dla celów podatkowych przejęte składniki
    majątku w wartości wynikającej z ksiąg podatkowych spółki przejmowanej (tj. będzie
    kontynuować wycenę majątku spółki przejmowanej) i jednocześnie przejęty majątek
    zostanie przypisany do działalności gospodarczej prowadzonej na terytorium Polski. Jak
    zostało wykazane powyżej, w pierwszej kolejności nie dojdzie do powstania takiej
    nadwyżki.
    Dodatkowo, spełnione zostaną w związku z Połączeniem przesłanki neutralizacji
    przychodu przewidziane w literze (a) oraz (b) przepisu art. 12 ust. 4 pkt 3e Ustawy o CIT.
    Ustalona na dzień poprzedzający dzień łączenia wartość rynkowa majątku podmiotu
    przejmowanego otrzymanego przez Spółkę Przejmującą nie będzie przewyższała wartości
    przyjętej dla celów podatkowych składników tego majątku (nie będzie wyższa do rynkowej
    wartości tych składników). Z uwagi na brak nadwyżki wartości rynkowej otrzymanego
    majątku nad wartością tych składników przyjętą dla celów podatkowych przychód
    określony w art. 12 ust. 1 pkt 8c Ustawy o CIT nie powstanie.
      Brak przychodu Spółki Przejmującej przewidzianego na zasadzie art. 12 ust. 1 pkt 8d
      Ustawy o CIT
    Ustawa o CIT jako przychód związany z połączeniem spółek definiuje również ustaloną na
    dzień poprzedzający dzień łączenia wartość rynkową majątku podmiotu przejmowanego
    otrzymanego przez spółkę przejmującą w części przewyższającej wartość emisyjną
    udziałów przydzielonych udziałowcom spółek łączonych (art. 12 ust. 1 pkt 8d Ustawy o CIT).
    Zgodnie natomiast z art. 4a pkt 16a Ustawy o CIT, ilekroć w ustawie jest mowa o wartości
    emisyjnej udziałów, oznacza to cenę, po jakiej obejmowane są udziały, określoną w
    statucie lub umowie spółki, a w razie ich braku - w innym dokumencie o podobnym
    charakterze, nie niższą od wartości rynkowej tych udziałów.
    W oparciu o art. 12 ust. 1 pkt 8d Ustawy o CIT, przychodem Spółki Przejmującej byłaby
    więc wyłącznie nadwyżka wartości rynkowej majątku otrzymanego przez Spółkę
    Przejmującą nad wartością emisyjną udziałów wydanych Udziałowcowi. Innymi słowy, na

    gruncie powyższego przepisu przychód podlegający opodatkowaniu nie powstanie, jeśli
    wartość emisyjna udziałów przyznanych Udziałowcowi będzie równa wartości rynkowej
    majątku Spółki Przejmowanej otrzymanego przez Spółkę Przejmującą.
    W tym kontekście należy zauważyć, jak wskazano w opisie zdarzenia przyszłego będącego
    przedmiotem niniejszego wniosku, że majątek Spółki Przejmowanej, jaki zostanie przejęty
    przez Spółkę Przejmującą w wyniku Połączenia, znajdzie odzwierciedlenie w wartości
    emisyjnej udziałów Spółki Przejmującej, które zostaną przyznane Udziałowcowi na skutek
    Połączenia.
    Wartość majątku Spółki Przejmowanej przenoszonego na Spółkę Przejmującą będzie
    bowiem niejako ceną, po jakiej nabywane będą udziały w Spółce Przejmującej przez
    jedynego Udziałowca Spółki Przejmowanej. Dochodzi tutaj do swego rodzaju „wymiany”, w
    efekcie której majątek posiadany przez Spółkę Przejmowaną w części przypadającej na
    posiadane przez Udziałowca udziały w Spółce Przejmowanej, zostanie przeniesiony do
    Spółki Przejmującej, w zamian za udziały Spółki Przejmującej, które zostaną przyznane na
    rzecz dotychczasowego Udziałowca Spółki Przejmowanej. Wobec powyższego „ceną
    objęcia” udziałów Spółki Przejmującej w rozumieniu art. 4a pkt 16a Ustawy o CIT będzie
    równowartość całego majątku Spółki Przejmowanej. Wartość emisyjna udziałów Spółki
    Przejmującej, które zostaną przyznane Udziałowcowi w związku z planowanym
    Połączeniem odpowiadać więc będzie wartości rynkowej majątku Spółki Przejmowanej
    (skalkulowanej z uwzględnieniem jej aktywów oraz zobowiązań). Jedynie ze względu na
    uproszczenie dopuszczone przez ustawodawcę w art. 515 §1 in fine, Spółka Przejmująca
    może na rzecz Udziałowca przyznać te same udziały, które otrzymała wskutek Połączenia
    od Spółki Przejmowanej (zamiast umarzać otrzymane udziały i emitować nowe w tych
    samych wartościach) - to jednak należy uznać, że dodatkowo podkreśla prawidłowość
    wniosku o odpowiednim dopasowaniu wartości objętego majątku przejętego w toku
    Połączenia do wartości przyznanej Udziałowcowi.
    Zaznaczyć przy tym ponownie należy, że kluczowym składnikiem majątku Spółki
    Przejmowanej są właśnie udziały w Spółce Przejmującej - w istocie Spółka Przejmowana
    nie posiada wśród swoich aktywów jakichkolwiek innych wartościowych składników (na
    moment Połączenia może posiadać jedynie należności, zobowiązania i środki pieniężne o
    znikomej wartości, które z uwagi na swoją wyraźnie niematerialną wartość względem
    wartości udziałów nie wpłyną na parytet wymiany wyznaczony wartością udziałów Spółki
    Przejmowanej). Tak czy inaczej natomiast, Udziałowiec przed Połączeniem pozostaje 100%
    udziałowcem Spółki Przejmowanej (czyli pośrednio wszystkich składników jej majątku, a
    więc także pośrednio 100% udziałów w Spółce Przejmującej) i sytuacja ta nie ulegnie w
    żaden sposób zmianie po Połączeniu. Całość udziałów w Spółce Przejmującej będzie przez
    Udziałowca wciąż posiadana, jedynie bezpośrednio a nie pośrednio - z ekonomicznego
    punktu widzenia nie dojdzie do jakichkolwiek zmian w wartości posiadanego majątku
    przez Udziałowca, uporządkowana zostanie jedynie struktura udziałowa / korporacyjna (i
    właśnie zwłaszcza w zakresie tego rodzaju zdarzeń wspomniana Dyrektywa Rady 2009/133
    /WE z dnia 19 października 2009 r. ma chronić przed opodatkowaniem).
    W konsekwencji uznać należy, że wartość rynkowa majątku, jaki zostanie przejęty przez
    Spółkę Przejmującą w wyniku Połączenia, będzie odpowiadać wartości emisyjnej udziałów
    Spółki Przejmującej przyznanych udziałowcowi Spółki Przejmowanej, tj. Udziałowcowi (na
    którego przypada 100% udział w Spółce Przejmowanej), a zatem w tym zakresie
    Połączenie nie będzie rodzić po stronie Wnioskodawcy konieczności rozpoznania
    jakiegokolwiek przychodu podatkowego. Po stronie Spółki Przejmującej nie dojdzie więc
    do powstania przychodu do opodatkowania na podstawie art. 12 ust. 1 pkt 8d Ustawy o
    CIT.
      Brak przychodu Spółki Przejmującej przewidzianego na zasadzie art. 12 ust. 1 pkt 8f
      Ustawy o CIT , art. 12 ust. 1 pkt 1 oraz pkt 2 Ustawy o CIT
    Ustawodawca przewidział, że przychodem jest także ustalona, w części odpowiadającej
    udziałowi spółki przejmującej w kapitale zakładowym spółki przejmowanej lub dzielonej,

    na dzień poprzedzający dzień łączenia lub podziału, wartość rynkowa majątku podmiotu
    przejmowanego lub dzielonego otrzymanego przez spółkę przejmującą ponad cenę
    nabycia udziałów (akcji) tej spółki w podmiocie przejmowanym - w przypadku gdy spółka
    przejmująca posiada w kapitale zakładowym spółki przejmowanej lub dzielonej taki udział
    (art. 12 ust. 1 pkt 8f Ustawy o CIT).
    Biorąc pod uwagę, że Wnioskodawca nie posiada udziałów w Spółce Przejmowanej
    (planowane Połączenie jest tzw. połączeniem odwrotnym, tj. Wnioskodawca ma przejąć
    swojego udziałowca - Spółkę Przejmowaną), to w analizowanym przypadku nie znajdzie
    zastosowania art. 12 ust. 1 pkt 8f Ustawy o CIT ani też art. 12 ust. 4 pkt 3f Ustawy o CIT,
    które dotyczą wyłącznie sytuacji w której spółka przejmująca posiada udział w kapitale
    zakładowym spółki przejmowanej (i to w wysokości nie mniejszej niż 10%). Innymi słowy, w
    zdarzeniu przyszłym będącym przedmiotem niniejszego wniosku po stronie Spółki
    Przejmującej nie powstanie przychód na podstawie art. 12 ust. 1 pkt 8f Ustawy o CIT.
    Wnioskodawca wskazuje również, że do Połączenia (zarówno po stronie Spółki
    Przejmującej, ale również Udziałowca) nie znajdą zastosowanie art. 12 ust. 1 pkt 1 ani art.
    12 ust. 1 pkt 2 Ustawy o CIT.
    W zakresie przychodów powstających w związku z połączeniami spółek przewidziane
    zostały przez ustawodawcę obszerne (częściowo analizowane w niniejszym wniosku o
    wydanie interpretacji indywidualnej) regulacje o charakterze lex specialis i to one powinny
    być stosowane przy rozstrzyganiu konsekwencji podatkowych takich zdarzeń.
      Uzasadnienie biznesowe oraz brak przesłanek do zastosowania klauzul
      antyabuzywnych
    Mając na względzie powyżej przytoczone regulacje, zdaniem Wnioskodawcy w przypadku
    Połączenia Wnioskodawcy ze Spółką Przejmowaną, które to Połączenie zostanie
    przeprowadzone z uzasadnionych przyczyn ekonomicznych, tj. jego głównym lub jednym z
    głównych celów nie będzie uniknięcie lub uchylenie się od opodatkowania a wyłącznie
    motywy o charakterze biznesowym, Połączenie to będzie neutralne podatkowo dla Spółki
    Przejmującej na gruncie przepisów Ustawy o CIT. W takiej sytuacji klauzula antyabuzywna
    przewidziana w art. 12 ust. 13 i 14 Ustawy o CIT nie znajdzie zastosowania.
    Wnioskodawca zaznacza jednocześnie, jak zostało to podkreślone w opisie zdarzenia
    przyszłego, że uzasadnienie biznesowe Połączenia istnieje, nie jest przedmiotem zapytania
    Wnioskodawcy i należy je traktować jako element przedstawionego zdarzenia przyszłego.
    W związku z powyższym, w ocenie Wnioskodawcy, nie zostały spełnione przesłanki
    wyłączenia przepisu „neutralizującego” przychód tj. art. 12 ust. 4 pkt 3e Ustawy o CIT,
    wobec czego Spółka Przejmująca nie będzie zobowiązana do rozpoznania jakiegokolwiek
    przychodu w następstwie przeprowadzenia planowanego Połączenia i przejęcia majątku
    Spółki Przejmowanej, tj. Połączenie będzie dla Wnioskodawcy neutralne na gruncie
    Ustawy o CIT.
      UZASADNIENIE STANOWISKA WNIOSKODAWCY W ZAKRESIE PYTANIA NUMER 2
    Art. 7 ust. 1 Ustawy o CIT stanowi, że przedmiotem opodatkowania podatkiem
    dochodowym jest dochód stanowiący sumę dochodu osiągniętego z zysków kapitałowych
    oraz dochodu osiągniętego z innych źródeł przychodów. W przypadkach, o których mowa
    w art. 21, art. 22 i art. 24b, przedmiotem opodatkowania jest przychód.
    Zgodnie natomiast z art. 3 ust. 2 Ustawy o CIT, podatnicy - jeżeli nie mają na terytorium
    Rzeczypospolitej Polskiej siedziby lub zarządu - podlegają obowiązkowi podatkowemu
    tylko od dochodów, które osiągają na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
    Z perspektywy Udziałowca kluczowe znaczenie ma regulacja art. 12 ust. 1 pkt 8ba Ustawy
    o CIT. Przepis ten przewiduje powstanie przychodu dla udziałowca spółki przejmowanej,
    który otrzymuje udziały w spółce przejmującej. Tak przyznane udziały są postrzegane jako
    przysporzenie udziałowca - przychodem jest bowiem ustalona na dzień poprzedzający

    dzień łączenia wartość emisyjna przyznanych mu udziałów spółki przejmującej. Tak
    zidentyfikowany przychód posiada odpowiedni przepis „neutralizujący”, którym jest art. 12
    ust. 4 pkt 12 Ustawy o CIT. Przepis ten pozwala na wyłączenie z puli przychodów
    podatkowych udziałowca wartości emisyjnej przyznanych mu udziałów w spółce
    przejmującej, jeżeli zostaną spełnione łącznie następujące warunki:
    1) udziały w podmiocie przejmowanym nie zostały nabyte lub objęte w wyniku wymiany
      udziałów albo przydzielone w wyniku innego łączenia lub podziału podmiotów oraz
    2) przyjęta przez udziałowca dla celów podatkowych wartość udziałów przydzielonych
      przez spółkę przejmującą nie jest wyższa niż wartość udziałów w spółce przejmowanej
      (jak gdyby nie doszło do połączenia).
    W analizowanej sprawie, jak wskazano w opisie zdarzenia przyszłego, udziały posiadane
    przez Udziałowca w Spółce Przejmowanej (które będą przenoszone w toku Połączenia jako
    składnik majątku Spółki Przejmowanej) nie zostały nabyte ani objęte w wyniku wymiany
    udziałów, ani też przydzielone w wyniku łączenia lub podziału podmiotów. Oznacza to, że
    przesłanka z art. 12 ust. 4 pkt 12 lit. a) Ustawy o CIT jest spełniona w sprawie będącej
    przedmiotem niniejszego wniosku.
    Niemniej jednak, jak wskazano powyżej, z racji przepisów obowiązujących Udziałowca w
    Wielkiej Brytanii, będzie on zobowiązany do rozpoznania dla celów podatkowych
    przyznanych mu udziałów w Spółce Przejmującej w innej wartości aniżeli wartość
    podatkowa udziałów, które posiadał w Spółce Przejmowanej. Mianowicie, Udziałowiec
    rozpozna dla celów podatkowych udziały przyznane mu w wyniku Połączenia przez Spółkę
    Przejmującą w wartości rynkowej (a nie w wartości, w jakiej Udziałowiec wykazywał udziały
    w Spółce Przejmowanej). Oznacza to, że nie będzie możliwości spełnienia wymogu
    przewidzianego w art. 12 ust. 4 pkt 12 lit. b) Ustawy o CIT. Z perspektywy Udziałowca
    powstanie więc przychód w związku z Połączeniem na zasadzie wspomnianego art. 12 ust.
    1 pkt 8ba Ustawy o CIT, tj. w wartości emisyjnej przydzielonych udziałów w Spółce
    Przejmowanej.
    Kwalifikacja dochodów powstających w następstwie połączeń spółek odbywa się na
    gruncie kilku regulacji Ustawy o CIT. W pierwszej kolejności wskazać należy na art. 7b ust.
    1 pkt 1 lit. m Ustawy o CIT, zgodnie z którym za przychody z zysków kapitałowych uważa
    się przychody z udziału w zyskach osób prawnych stanowiące przychody faktycznie
    uzyskane z tego udziału, w tym przychody uzyskane w następstwie łączenia podmiotów m.
    in. przychody osoby prawnej przejmującej w następstwie łączenia majątek lub część
    majątku innej osoby prawnej lub spółki, jak również przychody wspólnika spółki łączonej.
    Ponadto, w oparciu o art. 7b ust. 1 pkt 1a Ustawy o CIT, za przychody z zysków
    kapitałowych uważa się także przychody uzyskane w następstwie łączenia podmiotów.
    W przypadku kwalifikacji zgodnej z pierwszym ze wskazanych przepisów, tj. na zasadzie
    art. 7b ust. 1 pkt 1 Ustawy o CIT, sposób opodatkowania przychodów powstających w
    wyniku połączenia spółek wynika z art. 22 ust. 1 ustawy o CIT. Wskazuje on, iż podatek
    dochodowy od określonych w art. 7b ust. 1 pkt 1 przychodów z dywidend oraz innych
    przychodów (dochodów) z tytułu udziału w zyskach osób prawnych mających siedzibę lub
    zarząd na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej ustala się w wysokości 19% uzyskanego
    przychodu (dochodu), który podlega poborowi przez płatnika na zasadzie art. 26 ust. 1 i
    nast. Ustawy o CIT.
    W przypadku natomiast kwalifikacji zgodnej z drugim ze wskazanych przepisów, tj. art. 7b
    ust. 1 pkt 1a Ustawy o CIT, przychody powstające w wyniku połączenia spółek podlegają
    opodatkowaniu na zasadach ogólnych. Oznacza to, że sposób obliczenia powstającego
    zobowiązania podatkowego wynika m.in. z art. 19 Ustawy o CIT, a więc wynosi 19%
    podstawy opodatkowania (tutaj zobowiązanie podatkowe regulowane jest już bez
    angażowania instytucji płatnika).
    Co do zasady, w przypadku podmiotu, który nie ma na terytorium Rzeczypospolitej
    Polskiej siedziby lub zarządu, a uzyskuje przychody na tym terytorium, w kwestii sposobu

    opodatkowania tego przychodu, pierwszeństwo mają postanowienia właściwej umowy w
    sprawie zapobieganiu podwójnego opodatkowania. Zasada ta została dodatkowo
    wyartykułowana w art. 22a ustawy o CIT, w którym wskazuje się, że art. 22 Ustawy o CIT
    powinien być stosowany z uwzględnieniem umów w sprawie unikania podwójnego
    opodatkowania, których stroną jest Rzeczpospolita Polska.
    Jednocześnie z uwagi na to, że Udziałowiec jest rezydentem podatkowym w Wielkiej
    Brytanii, który osiągnie przychód na terytorium Polski z tytułu przydzielenia udziałów
    Spółki Przejmującej, w celu ustalenia czy przychód taki będzie podlegał opodatkowaniu w
    Polsce (a jeżeli tak to jaką stawką) należy odnieść się do UPO.
    Ewentualny przychód powstający w toku połączenia mógłby być potencjalnie uznany za:
    1) dochody z tytułu udziału w zyskach osób prawnych - wówczas zastosowanie miałby
      art. 10 UPO
    2) zyski kapitałowe - wówczas zastosowanie miałby art. 13 UPO
    3) zyski przedsiębiorstw - wówczas zastosowanie miałby art. 7 UPO
    4) inne źródła - wówczas zastosowanie miałby art. 21 UPO.
    Dla przeprowadzenia prawidłowej klasyfikacji powstających dla Udziałowca w Polsce
    dochodów kluczowe znaczenie ma kwalifikacja używanych definicji (a więc w praktyce
    klasyfikacja danego dochodu) w Polsce. Paradygmat wykładni analizowanej UPO w tym
    zakresie zawarty jest w art. 3 ust. 2 UPO, który wskazuje, iż:
    2. Przy stosowaniu niniejszej Konwencji w dowolnym czasie przez Umawiające się
      Państwo, jeżeli z kontekstu nie wynika inaczej, każde określenie w niej
      niezdefiniowane będzie miało takie znaczenie, jakie ma ono w tym czasie w przepisach
      prawnych tego Państwa w zakresie podatków, do których ma zastosowanie niniejsza
      Konwencja, przy czym znaczenie wynikające z ustawodawstwa podatkowego tego
      Państwa ma pierwszeństwo przed znaczeniem nadanym określeniu przez inne
      przepisy prawne tego Państwa.
    W poszczególnych regulacjach szczególnych UPO również można odnaleźć zbieżne
    wytyczne.
    Przykładowo, art. 10 ust. 3 UPO wskazuje jak należy definiować dywidendę, do której
    zastosowanie znajdują reguły opodatkowania określone w art. 10 UPO - wytyczne te są
    mocno zbliżone i są niejako przedłużeniem wspomnianego paradygmatu z art. 3 ust. 2
    UPO:
    3. Określenie „dywidendy” użyte w tym artykule oznacza dochód z udziałów (akcji) lub
      innych praw do udziału w zyskach, z wyjątkiem wierzytelności, jak również dochód z
      innych praw w spółce, który według prawa Umawiającego się Państwa, w którym
      spółka wypłacająca dywidendy ma siedzibę, jest pod względem podatkowym
      traktowany jak dochód z udziałów (akcji) i obejmuje również każdy dochód, który
      według prawa Państwa, w którym spółka wypłacająca dywidendy ma siedzibę, jest
      traktowany jak dywidenda lub dystrybucja dokonywana przez spółkę.
    Zasadne jest więc w pierwszej kolejności ustalenie poprawnej kwalifikacji powstających dla
    Udziałowca w związku z Połączeniem dochodów (przychodów) na gruncie polskich
    regulacji podatkowych, a więc tutaj Ustawy o CIT.
    Jak wskazano powyżej, kwalifikacja dochodów powstających w następstwie połączeń
    spółek odbywa się na gruncie dwóch regulacji Ustawy o CIT, tj.:
        art. 7b ust. 1 pkt 1 lit. m Ustawy o CIT jako przychody z tytułu udziału w zyskach
        osób prawnych, stanowiące przychody faktycznie uzyskane z tego udziału

        art. 7b ust. 1 pkt 1a Ustawy o CIT jako przychody z zysków kapitałowych o innym
        charakterze.
    Możliwość traktowania przychodów wspólnika spółki łączonej lub dzielonej jako
    przychodów z dywidend oraz innych przychodów (dochodów) z tytułu udziału w zyskach
    osób prawnych mających siedzibę lub zarząd na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej (w
    rozumieniu art. 22 ust. 1 Ustawy o CIT) potwierdzone zostało przez organy podatkowe w
    wydanych interpretacjach, np. interpretacja indywidualna Dyrektora Krajowej Informacji
    Skarbowej z 17 listopada 2022 r. (0114-KDIP2-1.4010.63.2022.2.OK). Pozorna kolizja
    normy art. 7b ust. 1 pkt 1 lit. m Ustawy o CIT z normą art. 7b ust. 1 pkt 1a Ustawy o CIT
    (obydwa przepisy obejmują swym zakresem przychody powstające w związku z
    połączeniami spółek) rozstrzygana jest w pierwszej kolejności poprzez odniesienie do
    konstrukcji obydwu przepisów i tym samym ich zakresu przedmiotowo-podmiotowego.
    Mianowicie, ze względu na użycie w tym artykule referencji do przychodu „faktycznie
    uzyskanego z tego udziału” przyjmuje się, że udział generujący przysporzenie o
    charakterze podatkowym musi istnieć i być posiadany przez podmiot, który osiąga
    przysporzenie dla celów podatkowych, także przed połączeniem. Takie rozumienie jest
    spójne również z wyliczeniem zawartym w tym przepisie, które obejmuje swym zakresem
    explicite udziałowców spółek przejmowanych. Trudno sobie bowiem wyobrazić sytuację,
    w której udziałowiec spółki przejmowanej, osiągający przychody w toku połączenia (a więc
    z tytułu przydzielenia mu udziałów w spółce przejmującej) nie posiadałby udziałów w
    spółce przejmowanej. Jeżeli chodzi o art. 7b ust. 1 pkt 1a Ustawy o CIT, uznaje się że
    obejmuje on swoim zakresem wszelkie inne przysporzenia, czyli powstające u podmiotów,
    które do momentu połączenia nie posiadały udziałów.
    Należy więc uznać, mając na uwadze wspomniane wyżej wytyczne art. 3 ust. 2 UPO oraz
    art. 10 ust. 5 UPO, że przysporzenie osiągane przez Udziałowca w związku z otrzymaniem
    udziałów w Spółce Przejmującej dla potrzeb UPO klasyfikowane powinno być jako
    dywidenda.
    Szerokie rozumienie definicji „dywidend”, tzn. obejmujące nie tylko rzeczywiste wypłaty z
    posiadanych udziałów, wynika również z analizy Modelowej Konwencji w sprawie podatku
    od dochodu i majątku, stanowiącej zasadniczo wzór umów w sprawie unikania
    podwójnego opodatkowania zawieranych przez Polskę, jak i brzmienia Komentarza do
    niej. Modelowa Konwencja, jak i Komentarz do niej, nie są źródłem powszechnie
    obowiązującego prawa, natomiast stanowią wskazówkę, jak należy interpretować zapisy
    umów w sprawie unikania podwójnego opodatkowania, są też w praktyce brane pod
    uwagę przez organy podatkowe i sądy administracyjne w ich orzeczeniach.
    W komentarzu do art. 10 Modelowej Konwencji OECD w Uwagach Wstępnych wskazano,
    że określenie „dywidendy” oznacza ogólnie podział zysków dla akcjonariuszy i
    udziałowców przez spółki akcyjne, spółki komandytowe, spółki z ograniczoną
    odpowiedzialnością i inne z kapitałem akcyjnym. Wskazano tam również, że ze względu na
    poważne różnice między ustawodawstwami państw członkowskich OECD niemożliwe jest
    zdefiniowanie określenia „dywidendy” w sposób pełny i wyczerpujący. Z tego powodu
    definicja ogranicza się do podania przykładów, zawartych w większości tych
    ustawodawstw, które dywidendy traktują podobnie. W trakcie prac nad zmianą Projektu
    konwencji z 1963 r. podjęto wszechstronne studium problemu w celu znalezienia formuły
    niepowołującej się na ustawodawstwa wewnętrzne. Studium to doprowadziło do wniosku,
    że ze względu na istniejące wciąż różnice między państwami członkowskimi w zakresie
    prawa o spółkach i prawa podatkowego, nie jest możliwe wypracowanie definicji
    określenia „dywidendy”, które byłoby niezależne od ustawodawstw wewnętrznych.
    Umawiające się państwa mogą w trakcie dwustronnych negocjacji, uwzględniając
    szczególne cechy własnych ustawodawstw, uzgodnić włączenie do definicji określenia
    „dywidendy” innych płatności spółek, dla których mają zastosowanie postanowienia tego
    artykułu.

    Zgodnie z art. 10 ust. 1 UPO dywidendy wypłacane przez spółkę mającą siedzibę w
    umawiającym się państwie osobie mającej miejsce zamieszkania lub siedzibę w drugim
    umawiającym się państwie, mogą być opodatkowane w tym drugim państwie.
    Jednakże, zgodnie z art. 10 ust. 2 lit. a i b UPO, takie dywidendy będą zwolnione z
    opodatkowania w umawiającym się państwie, w którym spółka wypłacająca dywidendy ma
    swoją siedzibę, jeśli osoba uprawniona do dywidend jest spółką mającą siedzibę w drugim
    umawiającym się państwie i posiada w dniu wypłaty dywidend nie mniej niż 10 procent
    udziałów (akcji) w kapitale spółki wypłacającej dywidendy i posiadała lub będzie posiadać
    takie udziały (akcje) przez nieprzerwany 24 miesięczny okres, w którym dokonano wypłaty.
    W odniesieniu do powyższego Wnioskodawca wskazuje, że Udziałowiec jest podmiotem
    posiadającym siedzibę dla celów podatkowych w Wielkiej Brytanii (jest brytyjskim
    rezydentem podatkowym).
    Udziałowiec będzie również podmiotem uprawnionym do otrzymywanych należności -
    wartości emisyjnej udziałów otrzymanych od Spółki Przejmującej. Jeżeli Udziałowiec spełni
    wszystkie przesłanki do uznania go za rzeczywistego właściciela otrzymywanych
    należności będzie można skorzystać z przedstawionych wyżej regulacji zawartych w UPO
    (poza zakresem niniejszego wniosku jest ocena spełnienia statusu rzeczywistego
    właściciela przez Udziałowca). Dodatkowo na moment planowanego połączenia
    Udziałowiec posiada udziały w Spółce Przejmowanej nieprzerwanie od 2017 r., a
    przydzielone mu udziały w Spółce Przejmującej, otrzymane w wyniku planowanej
    transakcji planuje posiadać nieprzerwanie przez okres co najmniej 24 miesięcy od dnia ich
    otrzymania.
    W konsekwencji, w ocenie Wnioskodawcy, warunki przewidziane w UPO (wskazane w pkt
    1 - 4 powyżej) do zastosowania zwolnienia zostaną spełnione. Dlatego też przychód
    (dochód) uzyskany przez Udziałowca z tytułu wydania udziałów Spółki Przejmującej w
    związku z połączeniem będzie zwolniony z podatku w Polsce.
    Podsumowując, w opinii Wnioskodawcy, w okolicznościach przedstawionych w opisie
    zdarzenia przyszłego, spełnione będą materialnoprawne warunki do zastosowania
    zwolnienia w stosunku do przychód (dochód) Udziałowca z tytułu przydzielenia udziałów w
    Spółce Przejmowanej wskutek Połączenia. Przychód taki będzie bowiem kwalifikowany
    jako „dywidenda” w rozumieniu art. 10 ust. 3 UPO i spełnione zostaną warunki określone
    w art. 10 ust. 2 lit. a UPO do zastosowania zwolnienia.
    Dla uniknięcia wątpliwości Wnioskodawca wskazuje, że przedmiotem zapytania w ramach
    wniosku i oceny ze strony organu nie jest weryfikacja formalnych warunków do
    zastosowania stawki wynikającej z umowy przeciwko unikaniu podwójnego
    opodatkowania leżących po stronie płatnika, a wynikających z art. 26 ust. 1 in fine i 2e
    Ustawy o CIT. Celem Wnioskodawcy jest jedynie potwierdzenie spełnienia warunków
    materialnoprawnych wynikających z UPO do zastosowania zwolnienia. To czy płatnik
    będzie mógł faktycznie zastosować tę stawkę (zwolnienie) ze względu na wymogi formalne
    wynikające z Ustawy o CIT i przewidziany tam mechanizm poboru podatku u źródła
    pozostaje poza przedmiotem wniosku.
    W przypadku jednak uznania przez Dyrektora KIS, iż ewentualny przychód Udziałowca z
    tytułu objęcia udziałów wskutek Połączenia mógłby być zaklasyfikowany jako dochód
    (przychód) stanowiący zysk z przeniesienia majątku (do których zastosowanie miałby z art.
    13 UPO), wskazać należy, iż w takiej sytuacji przysporzenie Udziałowca również by nie
    podlegało opodatkowaniu w Polsce. Spółka Przejmowana nie jest spółką osiągającą zyski z
    przeniesienia własności udziałów, których wartość w całości lub w większej części
    związana byłaby bezpośrednio lub pośrednio z majątkiem nieruchomym zgodnie z art. 13
    ust. 2 UPO (ani odpowiednich polskich regulacji), wobec czego do zysków z przeniesienia
    własności udziałów w Spółce Przejmowanej należałoby zastosować art. 13 ust. 5 UPO.
    Zgodnie z art. 13 ust. 5 UPO, zyski z przeniesienia własności jakiegokolwiek majątku
    niewymienionego w ustępach 1 (tj. przeniesienia własności majątku nieruchomego), 2 (tj.

    przeniesienie udziałów/akcji w spółce osiągającej zyski z przeniesienia własności udziałów
    (akcji), których wartość w całości lub w większej części związana jest bezpośrednio lub
    pośrednio z majątkiem nieruchomym), 3 (tj. zyski z przeniesienia własności majątku
    ruchomego stanowiącego część majątku zakładu) i 4 (dot. przeniesienia własności statków
    morskich lub statków powietrznych eksploatowanych w transporcie międzynarodowym)
    podlegają opodatkowaniu tylko w tym umawiającym się państwie, w którym przenoszący
    własność ma miejsce zamieszkania lub siedzibę, czyli w zdarzeniu przyszłym będącym
    przedmiotem niniejszego wniosku w Wielkiej Brytanii.
    Jeżeli Dyrektor KIS stwierdzi, iż przychód Udziałowca nie powinien zostać również
    przypisany ani do kategorii dywidend, ani do przychodów z zysków kapitałowych, wówczas
    istnieje możliwość zakwalifikowania tego przychodu do kategorii „zyski przedsiębiorstw”, o
    których mowa w art. 7 UPO.
    Zdaniem Wnioskodawcy, kategoria ta powinna obejmować co do zasady wszelakie
    przychody osiągane przez podmiot z działalności gospodarczej (operacyjnej). W tym więc
    zakresie różni się zatem od zysków kapitałowych (art. 13 UPO) czy też przychodów o
    charakterze pasywnym (dywidendy, odsetki, należności licencyjne - art. 10 UPO).
    Nawet gdyby uznać, że ewentualny przychód Wnioskodawcy stanowi zysk
    przedsiębiorstwa w rozumieniu art. 7 UPO, zdaniem Wnioskodawcy przychód ten
    powinien być opodatkowany w kraju rezydencji Udziałowca, tj. w Wielkiej Brytanii (art. 7
    ust. 1 UPO), jako że Udziałowiec nie prowadził na dzień transakcji (ani obecnie nie
    prowadzi) w Polsce zakładu, o którym mowa w art. 5 UPO. Zgodnie bowiem z art. 7 ust. 1
    UPO, zyski przedsiębiorstwa Umawiającego się Państwa podlegają opodatkowaniu tylko w
    tym Państwie, chyba że przedsiębiorstwo prowadzi działalność w drugim Umawiającym
    się Państwie poprzez położony tam zakład.
    W opinii Wnioskodawcy, przychód Udziałowca ewentualnie mógłby zostać
    zakwalifikowany jako „inny dochód” w rozumieniu art. 21 ust. 1 UPO (nie jest to bowiem
    przychód związany wprost z działalnością operacyjną). Zgodnie ze wskazanym przepisem,
    części dochodu osoby mającej miejsce zamieszkania w jednym z Umawiających się
    Państw, bez względu na to skąd pochodzą, a o których nie było mowy w poprzednich
    artykułach niniejszej umowy, podlegają opodatkowaniu tylko w tym Państwie. Zdaniem
    Wnioskodawcy, jeżeli Dyrektor KIS uzna iż ewentualny przychód Udziałowca nie podlega
    zakwalifikowaniu do uprzednio żadnej z uprzednio wymienionych kategorii, wówczas nie
    podlega uznaniu za przychód z żadnej innej kategorii, o której mowa w przepisach UPO,
    tym samym podlega pod art. 21 ust. 1 UPO.
    Podsumowując powyższe rozważania, w przypadku nieuznania przez organ przysporzenia
    Udziałowca powstającego wskutek Połączenia za:
        przychód z tytułu dywidend na gruncie art. 10 UPO ani za
        przychód z zysków kapitałowych z art. 13 UPO ani za
        przychód z zysku przedsiębiorstw z art. 7 UPO,
    - wówczas na podstawie art. 21 UPO przychód powinien zostać objęty jego zakresem i tym
    samym zostać opodatkowany w kraju jego rezydencji, tj. w Wielkiej Brytanii, jako że
    przychód ten nie został przez Dyrektora KIS zaklasyfikowany do żadnej innej kategorii na
    gruncie UPO.
    Biorąc pod uwagę powyższe, przychód Udziałowca związany z Połączeniem w każdym
    przypadku nie podlega opodatkowaniu w Polsce, a w kraju rezydencji Udziałowca tj. w
    Wielkiej Brytanii.
    Interpretacja indywidualna

    21 grudnia 2023 r. rozpatrzyłem Państwa wniosek i wydałem interpretację indywidualną
    znak 0114-KDIP2-1.4010.507.2023.2.JF, w której uznałem Państwa stanowisko w zakresie
    ustalenia czy:
        w przypadku połączenia Wnioskodawcy ze Spółką Przejmowaną, które to
        połączenie zostanie przeprowadzone z uzasadnionych przyczyn ekonomicznych, a
        w szczególności jego głównym ani jednym z głównych celów nie będzie ani
        uniknięcie ani uchylenie się od opodatkowania, połączenie to nie spowoduje po
        stronie Wnioskodawcy konieczności rozpoznania jakiegokolwiek przychodu, w
        szczególności na podstawie art. 12 ust. 1 pkt 1 Ustawy o CIT, art. 12 ust. 1 pkt 2
        Ustawy o CIT, ani art. 12 ust. 1 pkt 8c, pkt 8d - za prawidłowe;
        w przypadku połączenia Wnioskodawcy ze Spółką Przejmowaną, które to
        połączenie zostanie przeprowadzone z uzasadnionych przyczyn ekonomicznych, a
        w szczególności jego głównym ani jednym z głównych celów nie będzie ani
        uniknięcie ani uchylenie się od opodatkowania, przychód powstały dla Udziałowca
        wskutek przyznania udziałów w Spółce Przejmowanej będzie podlegał zwolnieniu z
        opodatkowania w Polsce na podstawie art. 10 ust. 2 lit. a) UPO - za nieprawidłowe.
    Interpretację doręczono Państwu 4 stycznia 2024 r.
    Skarga na interpretację indywidualną
    Pismem 1 lutego 2024 r., które wpłynęło do organu 2 lutego 2024 r. wnieśli Państwo
    skargę na ww. interpretację do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Warszawie.
    Formułując zarzuty skargi wnieśli Państwo o uchylenie interpretacji w całości, rozpoznanie
    skargi na rozprawie oraz zasądzenie od Organu zwrotu kosztów postępowania na rzecz
    Skarżącej, w tym kosztów zastępstwa procesowego, według norm przepisanych.
    Pismem z 1 marca 2024 r. znak 0114-KDIP2-1.4010.507.2023.3.JF udzieliłem odpowiedzi
    na Państwa skargę.
    Postępowanie przed sądami administracyjnymi
    Wojewódzki Sąd Administracyjny wyrokiem z 7 maja 2024 r. sygn. akt III SA/Wa 546/24
    uchylił zaskarżoną interpretację Dyrektora Informacji Krajowej Skarbowej z 21 grudnia
    2023 r. nr 0114-KDIP2-1.4010.507.2023.2.JF.
    Pismem z 24 czerwca 2024 r. nr 0110-KWR3.4020.60.2024.2.KW wniosłem skargę
    kasacyjną od tego wyroku do Naczelnego Sądu Administracyjnego.
    Naczelny Sąd Administracyjny - wyrokiem z 10 stycznia 2025 r. sygn. akt II FSK 1166/22
    oddalił skargę kasacyjną organu.
    Prawomocny wyrok Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Warszawie sygn. akt III SA
    /Wa 546/24 uchylający zaskarżoną interpretację wpłynął do organu 4 lipca 2025 r.
    Ponowne rozpatrzenie wniosku - wykonanie wyroku
    Zgodnie z art. 153 ustawy z 30 sierpnia 2002 r. Prawo o postępowaniu przed sądami
    administracyjnymi (t. j. Dz. U. z 2024 r. poz. 935 ze zm.):
      Ocena prawna i wskazania co do dalszego postępowania wyrażone w orzeczeniu sądu
      wiążą w sprawie organy, których działanie, bezczynność lub przewlekłe prowadzenie
      postępowania było przedmiotem zaskarżenia, a także sądy, chyba że przepisy prawa
      uległy zmianie.
    Wykonuję obowiązek, który wynika z tego przepisu, tj.:

        uwzględniam ocenę prawną i wskazania dotyczące postępowania, które wyraził
        Wojewódzki Sąd Administracyjny w Warszawie w ww. wyroku;
        ponownie rozpatruję Państwa wniosek o wydanie interpretacji indywidualnej -
        stwierdzam, że stanowisko, które przedstawili Państwo we wniosku w zakresie
        ustalenia czy:
          w przypadku połączenia Wnioskodawcy (tj. A. sp. z o.o.) ze Spółką Przejmowaną
          (tj. B. sp. z o.o.), które to połączenie zostanie przeprowadzone z uzasadnionych
          przyczyn ekonomicznych, a w szczególności jego głównym ani jednym z
          głównych celów nie będzie ani uniknięcie ani uchylenie się od opodatkowania,
          połączenie to nie spowoduje po stronie Wnioskodawcy konieczności
          rozpoznania jakiegokolwiek przychodu, w szczególności na podstawie art. 12
          ust. 1 pkt 1 Ustawy o CIT, art. 12 ust. 1 pkt 2 Ustawy o CIT, ani art. 12 ust. 1 pkt
          8c, pkt 8d (pytanie nr 1) - jest prawidłowe,
          w przypadku połączenia Wnioskodawcy (tj. A. sp. z o.o.) ze Spółką Przejmowaną
          (tj. B. sp. z o.o.), które to połączenie zostanie przeprowadzone z uzasadnionych
          przyczyn ekonomicznych, a w szczególności jego głównym ani jednym z
          głównych celów nie będzie ani uniknięcie ani uchylenie się od opodatkowania,
          przychód powstały dla Udziałowca (tj. C.) wskutek przyznania udziałów w Spółce
          Przejmującej (tj. A. sp. z o.o.) będzie podlegał zwolnieniu z opodatkowania w
          Polsce na podstawie art. 10 ust. 2 lit. a) UPO (pytanie nr 2) - jest prawidłowe.
    Odstępuję od uzasadnienia prawnego tej oceny.
    Podstawą prawną dla odstąpienia od uzasadnienia interpretacji w zakresie pytania nr 1 i
    nr 2 jest art. 14c § 1 Ordynacji podatkowej.

## Dodatkowe informacje

Informacja o zakresie rozstrzygnięcia
    Interpretacja dotyczy zdarzenia przyszłego, które Państwo przedstawili i stanu prawnego,
    który obowiązywał w dniu wydania interpretacji.
    Pouczenie o funkcji ochronnej interpretacji
        Funkcję ochronną interpretacji indywidualnych określają przepisy art. 14k-14nb
        ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Ordynacja podatkowa (t. j. Dz. U. z 2025 r. poz.
        111 ze zm.). Interpretacja będzie mogła pełnić funkcję ochronną, jeśli Państwa
        sytuacja będzie zgodna (tożsama) z opisem stanu faktycznego lub zdarzenia
        przyszłego i zastosują się Państwo do interpretacji.
        Zgodnie z art. 14na § 1 Ordynacji podatkowej:
      Przepisów art. 14k-14n Ordynacji podatkowej nie stosuje się, jeżeli stan faktyczny lub
      zdarzenie przyszłe będące przedmiotem interpretacji indywidualnej stanowi element
      czynności będących przedmiotem decyzji wydanej:
      1) z zastosowaniem art. 119a;
      2) w związku z wystąpieniem nadużycia prawa, o którym mowa w art. 5 ust. 5 ustawy z
        dnia 11 marca 2004 r. o podatku od towarów i usług;
      3) z zastosowaniem środków ograniczających umowne korzyści.

        Zgodnie z art. 14na § 2 Ordynacji podatkowej:
      Przepisów art. 14k-14n nie stosuje się, jeżeli korzyść podatkowa, stwierdzona w
      decyzjach wymienionych w § 1, jest skutkiem zastosowania się do utrwalonej praktyki
      interpretacyjnej, interpretacji ogólnej lub objaśnień podatkowych.

## Pouczenie o prawie do wniesienia skargi na interpretację

A. sp. z o.o. (Zainteresowany będący stroną postępowania - art. 14r § 2 Ordynacji
    podatkowej) ma prawo do zaskarżenia tej interpretacji indywidualnej do Wojewódzkiego
    Sądu Administracyjnego (...). Zasady zaskarżania interpretacji indywidualnych reguluje
    ustawa z dnia 30 sierpnia 2002 r. Prawo o postępowaniu przed sądami administracyjnymi
    (t. j. Dz. U. z 2024 r. poz. 935 ze zm.; dalej jako „PPSA”).
    Skargę do Sądu wnosi się za pośrednictwem Dyrektora KIS (art. 54 § 1 PPSA). Skargę
    należy wnieść w terminie trzydziestu dni od dnia doręczenia interpretacji indywidualnej
    (art. 53 § 1 PPSA):
        w formie papierowej, w dwóch egzemplarzach (oryginał i odpis) na adres: Krajowa
        Informacja Skarbowa, ul. Warszawska 5, 43-300 Bielsko-Biała (art. 47 § 1 PPSA), albo
        w formie dokumentu elektronicznego, w jednym egzemplarzu (bez odpisu), na
        adres Krajowej Informacji Skarbowej na platformie ePUAP: /KIS/wnioski albo /KIS
        /SkrytkaESP (art. 47 § 3 i art. 54 § 1a PPSA).
    Skarga na interpretację indywidualną może opierać się wyłącznie na zarzucie naruszenia
    przepisów postępowania, dopuszczeniu się błędu wykładni lub niewłaściwej oceny co do
    zastosowania przepisu prawa materialnego. Sąd jest związany zarzutami skargi oraz
    powołaną podstawą prawną (art. 57a PPSA).

## Podstawa prawna dla wydania interpretacji

Podstawą prawną dla wydania tej interpretacji jest art. 13 § 2a oraz art. 14b § 1 ustawy z
    dnia 29 sierpnia 1997 r. - Ordynacja podatkowa (t. j. Dz. U. z 2025 r. poz. 111 ze zm.).
    Podstawą prawną dla odstąpienia od uzasadnienia interpretacji w zakresie pytania nr 1 i
    nr 2 jest art. 14c § 1 Ordynacji podatkowej.