Interpretacja indywidualna
Sygnatura: IBPB2/415-289/07/HS
Organ: Dyrektor Izby Skarbowej w Katowicach
Data wydania: 2008-01-24
Teza: Skutki podatkowe wniesienia akcji do zamkniętego funduszu inwestycyjnego w zamian za emitowane certyfikaty, zbycie certyfikatów inwestycyjnych.
Słowa kluczowe: akcja; certyfikaty-certyfikat inwestycyjny; fundusz-fundusz inwestycyjny; przychód-przychód z kapitału pieniężnego
Przepisy: [PIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób fizycznych-Rozdział 2-art. 17

INTERPRETACJA INDYWIDUALNA

Na podstawie art. 14b § 1 i § 6 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997r. Ordynacja podatkowa (t. j. Dz. U. z 2005r. Nr 8, poz. 60 ze zm.) oraz § 5 rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 20 czerwca 2007r. w sprawie upoważnienia do wydawania interpretacji przepisów prawa podatkowego (Dz. U. z 2007r. Nr 112, poz. 770) Dyrektor Izby Skarbowej w Katowicach działając w imieniu Ministra Finansów stwierdza, że stanowisko Pana przedstawione we wniosku z dnia 22 października 2007r. (data wpływu do tut. BKIP 24 października 2007r.) o udzielenie pisemnej interpretacji przepisów prawa podatkowego dotyczącej podatku dochodowego od osób fizycznych w zakresie:

*   skutków podatkowych wniesienia akcji do zamkniętego funduszu inwestycyjnego w zamian za emitowane przez fundusz certyfikaty – jest nieprawidłowe,
*   w zakresie zbycia certyfikatów inwestycyjnych oraz sposobu ustalania kosztów uzyskania przychodów – jest prawidłowe.

UZASADNIENIE

W dniu 24 października 2007r. wpłynął do tut. BKIP ww. wniosek o udzielenie pisemnej interpretacji przepisów prawa podatkowego w indywidualnej sprawie dotyczącej podatku dochodowego od osób fizycznych w zakresie skutków podatkowych wniesienia akcji do zamkniętego funduszu inwestycyjnego w zamian za emitowane przez fundusz certyfikaty oraz w zakresie zbycia certyfikatów inwestycyjnych.

W przedmiotowym wniosku zostało przedstawione następujące zdarzenie przyszłe.

W latach 2004-2006 wnioskodawca nabył akcje spółki giełdowej G. H. S.A. Akcje te zostały nabyte na rachunek inwestycyjny wnioskodawcy w Domu Maklerskim Banku O. S. S.A. Wnioskodawca zamierza wnieść te akcje do zamkniętego funduszu inwestycyjnego funkcjonującego na zasadach opisanych w ustawie z dnia 27.05.2004r. o funduszach inwestycyjnych - Dz. U. Nr 146, poz. 1546 – w zamian za emitowane przez fundusz certyfikaty inwestycyjne. Zgodnie z regulaminem funduszu nabycie emitowanych przez fundusz certyfikatów inwestycyjnych może nastąpić poprzez opłacenie ich gotówką, jak również poprzez dokonanie dyspozycji przeniesienia akcji na rachunek funduszu.

Według ustawy o funduszach inwestycyjnych, możliwe jest wniesienie do funduszu wpłat w postaci papierów wartościowych dopuszczonych do obrotu publicznego, a także w przypadkach wskazanych w ustawie, papierów wartościowych niedopuszczonych do publicznego obrotu i udziałów w spółkach z o.o. W przypadku wniesienia do funduszu papierów wartościowych lub udziałów dochodzi do przejścia własności (zbycia) tychże papierów wartościowych lub udziałów w momencie dokonywania wpłat uczestników funduszu na skutek nabycia certyfikatów inwestycyjnych. Nowym właścicielem tych papierów wartościowych i udziałów staje się funkcjonujący już Fundusz. Inwestor w zamian za wkład uzyskuje certyfikaty inwestycyjne, które podlegać mogą np. sprzedaży czy umorzeniu.

W związku z powyższym zadano następujące pytania.

Czy w przedstawionym stanie faktycznym:

*   \-wniesienie posiadanych do funduszu akcji jest neutralne podatkowo,
*   zbycie przez wnioskodawcę certyfikatów inwestycyjnych w funduszu inwestycyjnym opłaconych wkładem niepieniężnym w postaci akcji lub udziałów w innych jednostkach podlega opodatkowaniu na zasadach analogicznych jak zbycie innych papierów wartościowych,
*   koszt uzyskania przychodów w przypadku w/w zbycia certyfikatów inwestycyjnych opłaconych wkładem w postaci akcji lub udziałów, stanowią historyczne wydatki poniesione na objęcie lub nabycie w/w akcji /udziałów?

Zdaniem wnioskodawcy, zgodnie z art. 128 ustawy o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. z 2004r. Nr 146, poz. 1546) – statut funduszu inwestycyjnego zamkniętego może przewidywać dokonywanie wpłat na certyfikaty papierami wartościowymi lub udziałami w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością. W art. 3 pkt 1 lit. a) ustawy z dnia 29 lipca 2005r. o obrocie instrumentami finansowymi (Dz. U. z 2005r. Nr 183, poz. 1538) ustawodawca zawarł katalog papierów wartościowych, wśród których wymienił również certyfikaty inwestycyjne. Wniesienie papierów wartościowych do funduszu przyjmuje swoistą dla ustawy o funduszach inwestycyjnych formę wpłaty do funduszu nieuregulowaną bezpośrednio w innych aktach prawnych, jak np. Kodeks cywilny.

Wniesienie to nie jest w szczególności umową zamiany ani też aportem, jak np. w przypadku spółek kapitałowych. Przepisy podatkowe nie dają odpowiedzi na pytanie jak ustalić koszt nabycia certyfikatów w funduszu inwestycyjnym, które zostały objęte za akcje/ udziały wnoszone do funduszu. Z uwagi na brak przepisów które określałyby sposób ustalenia dochodu na takiej specyficznej transakcji, wniesienie akcji do funduszu nie stanowi momentu podatkowego (tj. wnioskodawca nie rozpoczyna przychodu w dacie opłacenia certyfikatów w funduszu wnoszonymi akcjami i nie jestem zobowiązany rozpoznać dochodu/ straty z tej transakcji). Zatem samo wniesienie przedmiotowych akcji do funduszu dla uzyskania certyfikatów inwestycyjnych, pozostaje neutralne podatkowo i nie wiąże się z koniecznością ustalenia ani przychodu, ani też kosztu jego uzyskania. Z treści natomiast art. 23 ust.1 pkt 38 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych (Dz. U. z 2000r. Nr 14, poz. 176) wynika, że wydatki na nabycie papierów wartościowych zaliczane są do kosztów uzyskania przychodów dopiero w momencie ustalenia dochodów z odpłatnego ich zbycia, bowiem przepis ten stanowi, iż nie uważa się za koszty uzyskania przychodów wydatków na objęcie lub nabycie udziałów albo wkładów w spółdzielni, udziałów (akcji) w spółce mającej osobowość prawną oraz innych papierów wartościowych, a także wydatków na nabycie tytułów uczestnictwa lub jednostek uczestnictwa w funduszach kapitałowych; wydatki takie są jednak kosztem uzyskania przychodu przy ustalaniu dochodu z odpłatnego zbycia tych udziałów (akcji), wkładów oraz innych papierów wartościowych, w tym z tytułu wykupu przez emitenta papierów wartościowych, a także odkupienia tytułów uczestnictwa, lub jednostek uczestnictwa w funduszach kapitałowych, albo umorzenia jednostek uczestnictwa, tytułów uczestnictwa oraz certyfikatów inwestycyjnych w funduszach kapitałowych.

W świetle powyższego, obowiązek podatkowy w przedstawionym stanie faktycznym powstaje dopiero w chwili zbycia certyfikatów inwestycyjnych, których koszt uzyskania należy ustalać na podstawie wydatków faktycznie poniesionych na nabycie wniesionych do funduszu akcji/udziałów, którymi opłacono certyfikaty.

Na tle przedstawionego zdarzenia przyszłego stwierdzam co następuje:

Stosownie do przepisu art. 7 ust. 1 ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. Nr 146, poz. 1546 z późn. zm.) wpłaty do funduszu inwestycyjnego są dokonywane w formie pieniężnej.

Zgodnie z art. 7 ust. 2 ww. ustawy do funduszu inwestycyjnego mogą być wniesione:

*   zdematerializowane papiery wartościowe - jeżeli statut funduszu tak stanowi lub
*   inne niż zdematerializowane papiery wartościowe, lub udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością - jeżeli ustawa oraz statut funduszu tak stanowią.

Natomiast w myśl ust. 4 ilekroć w ustawie jest mowa o wpłatach, rozumie się przez to również wniesienie do funduszu papierów wartościowych lub udziałów w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością, o których mowa w ust. 2. Zatem wniesienie papierów wartościowych do funduszu inwestycyjnego jest równoznaczne z wpłatą do funduszu. Tym samym własność wnoszonych papierów wartościowych przenoszona jest na fundusz inwestycyjny.

Pojęcie papierów wartościowych zostało zdefiniowane w art. 3 pkt 1 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi (Dz. U. Nr 183, poz. 1538). Stosownie do powołanego przepisu pod pojęciem papiery wartościowe rozumie się m. in. akcje i certyfikaty inwestycyjne. Natomiast zgodnie z przepisem art. 10 ust. 1 pkt 7 ustawy z dnia 26 lipca 1991r. o podatku dochodowym od osób fizycznych (t. j. Dz. U. z 2000r. Nr 14, poz. 176 ze zm.) do źródeł przychodów zalicza się kapitały pieniężne i prawa majątkowe, w tym odpłatne zbycie praw majątkowych innych niż wymienione w pkt 8 lit. a)-c). W myśl art. 17 ust. 1 pkt 6 lit. a) za przychody z kapitałów pieniężnych uważa się należne, choćby nie zostały faktycznie otrzymane, przychody z odpłatnego zbycia udziałów w spółkach mających osobowość prawną oraz papierów wartościowych. Przychód z odpłatnego zbycia powstaje zatem już w momencie przeniesienia tytułu własności akcji na ich nabywcę - niezależnie od daty faktycznej zapłaty. Mając powyższe na uwadze należy stwierdzić, iż wniesienie przez wnioskodawcę papierów wartościowych (akcji) do funduszu jest równoznaczne z ich odpłatnym zbyciem. Następuje bowiem przeniesienie własności wnoszonych papierów, a wnoszący otrzymuje jednostki uczestnictwa lub certyfikaty inwestycyjne określonej wartości. Wartość otrzymanych certyfikatów inwestycyjnych, odpowiadającą wartości wnoszonych papierów wartościowych, stanowi dla celów podatkowych przychód, o którym mowa w art. 17 ust. 1 pkt 6 lit. a), podlegający opodatkowaniu.

Zgodnie z ogólną zasadą wyrażoną w art. 22 ust. 1 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych, kosztami uzyskania przychodów z poszczególnego źródła są wszelkie koszty poniesione w celu osiągnięcia przychodów, z wyjątkiem kosztów wymienionych w art. 23 tej ustawy. Natomiast dochód ze sprzedaży akcji, jak stanowi art. 30b ust. 2 pkt 1 ustawy, oblicza się jako różnicę między sumą przychodów uzyskanych z tytułu tej sprzedaży, a kosztami uzyskania przychodów, określonymi w zależności od sposobu nabycia akcji (w zamian za aport lub za gotówkę) odpowiednio na podstawie art. 22 ust. 1f lub art. 23 ust. 1 pkt 38 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych. Z przedstawionego we wniosku zdarzenia przyszłego wynika, iż w latach 2004-2006 wnioskodawca nabył akcje spółki giełdowej, zostały one nabyte na rachunek inwestycyjny wnioskodawcy w Domu Maklerskim.

Jak już wskazano powyżej podatku dochodowego nie płaci się od przychodu, lecz od dochodu, czyli kwoty przychodu pomniejszonej o koszty jego uzyskania. Ustawodawca regulując zasady ustalania kosztów uzyskania przychodów ze sprzedaży akcji, uzależnił je od sposobu nabycia (objęcia) zbywanych akcji:

*   gdy zbywane akcje były objęte za pieniądze - to zgodnie z art. 22 ustawy kosztami uzyskania przychodów poszczególnego źródła są wszelkie koszty poniesione w celu osiągnięcia przychodów, z wyjątkiem wymienionych w art. 23. Przepisem, który odnosi się do ustalania kosztów z odpłatnego zbycia akcji, w sytuacji gdy nabyte zostały za pieniądze jest art. 23 ust. 1 pkt 38 ustawy. Na podstawie tego przepisu nie uważa się za koszty uzyskania przychodów wydatków na objęcie lub nabycie akcji w spółce. Wydatki takie są jednak kosztem uzyskania przychodu przy ustalaniu dochodu z odpłatnego ich zbycia. Kosztem nabycia akcji jest kwota, za którą zostały one zakupione. Kosztami nabycia akcji są również inne wydatki poniesione na nabycie (objęcie), takie jak opłaty notarialne, podatek od czynności cywilnoprawnych, itp.
*   gdy zbywane akcje były objęte za wkład niepieniężny zastosowanie ma art. 22 ust. 1f ustawy. Wynika z niego, że w takim przypadku na dzień zbycia akcji, koszt uzyskania przychodów ustala się: 1. w wysokości nominalnej wartości objętych akcji z dnia ich objęcia, jeżeli te akcje zostały objęte w zamian za wkład niepieniężny w innej postaci niż przedsiębiorstwo lub jego zorganizowana część, 2. wartość przedsiębiorstwa lub jego zorganizowanej części, wynikającej z ksiąg przedsiębiorstwa, określonej na dzień objęcia tych akcji nie wyższej jednak niż ich wartość nominalna z dnia objęcia – w przypadku zawiązania spółki.

Przychód ze sprzedaży akcji można pomniejszyć również o inne wydatki poniesione na ich nabycie (np. opłaty notarialne, podatek od czynności cywilnoprawnych).

Dochodu uzyskanego ze sprzedaży akcji nie łączy się ani z dochodami opodatkowanymi na zasadach ogólnych według skali podatkowej ani z dochodami z pozarolniczej działalności gospodarczej opodatkowanymi 19% podatkiem liniowym (art. 30b ust. 5 ustawy). Po zakończeniu roku dochody te należy wykazać w zeznaniu PIT-38 (zeznanie o wysokości osiągniętego dochodu (poniesionej straty) w roku podatkowym), które należy złożyć w urzędzie skarbowym do 30 kwietnia roku następującego po roku podatkowym. W tym terminie wnioskodawca jest również zobowiązany wpłacić należny podatek.

Reasumując, należy stwierdzić, iż:

1.  Wniesienie akcji do zamkniętego funduszu inwestycyjnego w zamian za emitowane przez fundusz certyfikaty jest równoznaczne z ich odpłatnym zbyciem, stanowi zatem przychód z kapitałów pieniężnych i podlegać będzie opodatkowaniu. Nie stanowi więc czynności neutralnej podatkowo.
2.  Zbycie przez wnioskodawcę certyfikatów inwestycyjnych w funduszu inwestycyjnym opłaconych wkładem niepieniężnym w postaci akcji lub udziałów w innych jednostkach podlega opodatkowaniu na zasadach analogicznych do zbycia innych papierów wartościowych, jak wykazano powyżej na przykładzie akcji.
3.  Koszt uzyskania przychodu w przypadku zbycia certyfikatów inwestycyjnych powstanie dopiero w chwili zbycia certyfikatów inwestycyjnych, których koszt uzyskania należy ustalać na podstawie wydatków faktycznie poniesionych na nabycie wniesionych do funduszu akcji / udziałów, którymi opłacono certyfikaty. Albowiem dopiero z chwilą sprzedaży papierów wartościowych ustala się koszty, które warunkują ich nabycie oraz sprzedaż. W praktyce istotną przesłanką zaliczenia poniesionego przez podatnika wydatku do kosztów uzyskania przychodu jest istnienie związku przyczynowo-skutkowego miedzy tym wydatkiem, a osiągniętym przychodem.

Stanowisko wnioskodawcy jest zatem nieprawidłowe w zakresie pierwszego z wymienionych pytań, prawidłowe natomiast - w zakresie kolejnych dwóch pytań.

Interpretacja dotyczy zdarzenia przyszłego przedstawionego przez wnioskodawcę i stanu prawnego obowiązującego w dniu wydania interpretacji.

Stronie przysługuje prawo do wniesienia skargi na niniejszą interpretację przepisów prawa podatkowego z powodu jej niezgodności z prawem. Skargę wnosi się do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Warszawie, ul. Jasna 2/4, 00-013 Warszawa po uprzednim wezwaniu na piśmie organu, który wydał interpretację w terminie 14 dni od dnia, w którym skarżący dowiedział się lub mógł się dowiedzieć o jej wydaniu – do usunięcia naruszenia prawa (art. 52 § 3 ustawy z dnia 30 sierpnia 2002 r. Prawo o postępowaniu przed sądami administracyjnymi – Dz. U. Nr 153, poz. 1270 ze zm.). Skargę do WSA wnosi się (w dwóch egzemplarzach – art. 47 ww. ustawy) w terminie trzydziestu dni od dnia doręczenia odpowiedzi organu na wezwanie do usunięcia naruszenia prawa, a jeżeli organ nie udzielił odpowiedzi na wezwanie, w terminie sześćdziesięciu dni od dnia wniesienia tego wezwania (art. 53 § 2 ww. ustawy). Skargę wnosi się za pośrednictwem organu, którego działanie lub bezczynność są przedmiotem skargi (art. 54 § 1 ww. ustawy) na adres: Izba Skarbowa w Katowicach Biuro Krajowej Informacji Podatkowej w Bielsku-Białej ul. Traugutta 2a, 43-300 Bielsko-Biała.