Interpretacja indywidualna
Sygnatura: IPPB2/415-657/09-2/MK
Organ: Dyrektor Izby Skarbowej w Warszawie
Data wydania: 2010-01-20
Teza: Opodatkowania przychodów z tytułu dysponowania, sprzedaży przez inwestora, odkupienia przez emitenta produktu strukturyzowanego oraz rozliczenia ewentualnej straty z tego tytułu
Słowa kluczowe: dochód; instrumenty-instrumenty finansowe; instrumenty-pochodne instrumenty finansowe; kapitał-kapitały pieniężne; produkty; sprzedaż; strata; transakcja; umowa-umowa o unikaniu podwójnego opodatkowania; waluta; wskaźnik
Przepisy: [PIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób fizycznych-Rozdział 1-art. 9; [PIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób fizycznych-Rozdział 2-art. 10; [PIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób fizycznych-Rozdział 2-art. 17; [PIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób fizycznych-Rozdział 6-art. 29 ; [PIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób fizycznych-Rozdział 6-art. 30; [PIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób fizycznych-Rozdział 6-art. 30a; [PIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób fizycznych-Rozdział 6-art. 30b; [PIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób fizycznych-Rozdział 6-art. 30c; [PIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób fizycznych-Rozdział 6-art. 30d (uchylony)

INTERPRETACJA INDYWIDUALNA

Na podstawie art. 14b § 1 i § 6 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. Ordynacja podatkowa (t. j. Dz. U. z 2005 r. Nr 8, poz. 60 ze zm.) oraz § 7 rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 20 czerwca 2007 r. w sprawie upoważnienia do wydawania interpretacji przepisów prawa podatkowego (Dz. U. Nr 112, poz. 770 ze zm.) Dyrektor Izby Skarbowej w Warszawie działając w imieniu Ministra Finansów stwierdza, że stanowisko Pana przedstawione we wniosku z dnia 19.10.2009 r. (data wpływu 26.10.2009 r.) o udzielenie pisemnej interpretacji przepisów prawa podatkowego dotyczącej podatku dochodowego od osób fizycznych w zakresie opodatkowania przychodów z tytułu dysponowania, sprzedaży przez inwestora, odkupienia przez emitenta produktu strukturyzowanego oraz rozliczenia ewentualnej straty z tego tytułu - **jest prawidłowe.**

UZASADNIENIE

W dniu 26.10.2009 r. został złożony ww. wniosek o udzielenie pisemnej interpretacji przepisów prawa podatkowego w indywidualnej sprawie dotyczącej podatku dochodowego od osób fizycznych w zakresie opodatkowania przychodów z tytułu dysponowania, sprzedaży przez inwestora, odkupienia przez emitenta produktu strukturyzowanego oraz rozliczenia ewentualnej straty z tego tytułu.

W przedmiotowym wniosku został przedstawiony następujące zdarzenie przyszłe.

Wnioskodawca jest osobą fizyczną posiadającą obywatelstwo polskie i stałe miejsce zamieszkania na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej (dalej „Podatnik”). Podatnik zamierza nabyć produkt strukturyzowany (dalej „Produkt”) emitowany przez podmiot posiadający siedzibę w Wielkiej Brytanii (dalej „Emitent”).

Produkt jest instrumentem finansowym, który przy wycenie odwołuje się do wartości następujących wskaźników giełdowych: indeks Standard & Poor”s 500, indeks Euro Stoxx 50 i indeks Nikkei. Środki pozyskiwane przez Emitenta ze sprzedaży Produktu mogą być przeznaczane przez Emitenta na zakup papierów dłużnych, akcji bądź instrumentów bazowych (np. inwestycje w indeksy giełdowe, wskaźniki rynkowe, waluty), ze szczególnym uwzględnieniem instrumentów pochodnych.

Produkt jest oferowany przez Emitenta w ramach oferty prywatnej tzn. - nie jest oferowany w ramach emisji na giełdzie papierów wartościowych - Jest to inwestycja zawierana na okres trzech lat, gdzie walutą rozliczeniową jest dolar amerykański (USD). Klienci, którzy zakupili Produkt mają możliwość jego zbywania w dowolnym momencie na rzecz Emitenta. Jednocześnie, klienci mogą zbyć Produkt podmiotom trzecim w ramach umowy cywilnoprawnej, z zastrzeżeniem uprzedniego powiadomienia Emitenta o zamiarze sprzedaży i stronach transakcji oraz jego zgody na zmianę podmiotów. W przypadku, gdy klient nie sprzeda Produktu, Emitent zobowiązuje się do jego odkupienia w terminie wykupu.

Produkt nie zapewnia bezwarunkowej ochrony zainwestowanego kapitału, a jedynie warunkową ochronę kapitału tzn. przy określonych warunkach rynkowych Podatnik może ponieść finansową stratę. Przewidywany przez Podatnika zysk z inwestycji w Produkt składa się z dwóch składowych:

1.  kwartalnych wypłat dokonywanych przez Emitenta, które są wyliczone jako 7,40% w skali roku od kapitału zainwestowanego przy nabyciu Produktu, oraz
2.  ceny uzyskanej ze sprzedaży Produktu Emitentowi lub stronie trzeciej lub wartości uzyskanej z wykupu w dniu wygaśnięcia produktu.

W przypadku sprzedaży Produktu Emitentowi, cena sprzedaży stanowić będzie cenę rynkową określaną przez Emitenta na dany dzień roku kalendarzowego. W przypadku sprzedaży instrumentu stronie trzeciej, cena sprzedaży nie będzie uzależniona od wyceny Emitenta i będzie wynikiem negocjacji sprzedającego i nabywcy.

W przypadku braku wcześniejszej sprzedaży produktu strukturyzowanego przez Podatnika, Emitent zobowiązuje się w stosunku do nabywcy, że w terminie zapadalności instrumentu odkupi od niego Produkt i wypłaci mu kwotę rozliczeniową kalkulowaną w sposób następujący:

1.  Jeśli w momencie odkupienia Produktu przez Emitenta żaden z trzech wskazanych powyżej indeksów znajdujących się w koszyku indeksów nie spadnie poniżej poziomu ustalonego w ofercie, Podatnik uzyska kwotę równą zainwestowanemu kapitałowi.
2.  Jeśli jakikolwiek z indeksów znajdujących się w koszyku spadnie poniżej ustalonego poziomu w ciągu trwania inwestycji, Podatnik otrzyma wypłatę równą iloczynowi kwoty zainwestowanej oraz ilorazu wskaźnika indeksu na dzień zakończenia umowy w stosunku do jego wskaźnika na dzień wskazany w momencie nabycia Produktu, nie więcej jednak niż kwota zainwestowanego kapitału. Do wyliczenia powyższej kwoty będzie uwzględniony ten indeks, który miał największy spadek podczas trwania inwestycji. Jeśli np. indeks S&P 500 w trakcie trwania inwestycji spadnie do poziomu 59% wartości tego indeksu wskazanego w momencie nabycia Produktu, a następnie będzie wynosił 80% wartości tego indeksu na dzień zakończenia inwestycji, wówczas Podatnik otrzyma wypłatę równą 80% zainwestowanego kapitału.

W ramach opisywanego stanu faktycznego Podatnik przewiduje, iż zbycia Produktu może dokonywać w dwojaki sposób, tj. bądź w drodze wykupu Produktu przez Emitenta w terminie jego zapadalności, bądź też w drodze sprzedaży Produktu przed oznaczonym terminem wykupu.

W związku z powyższym zadano następujące pytania:

1.  Czy przychody uzyskane z tytułu dysponowania i późniejszej sprzedaży produktu strukturyzo wanego stanowią przychody z odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz realizacji praw z nich wynikających, a ewentualna strata może pomniejszać inne dochody z odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz realizacji praw z nich wynikających oraz dochody z odpłatnego zbycia papierów wartościowych?
2.  Czy przychody uzyskane z tytułu dysponowania i późniejszego odkupienia produktu strukturyzowanego przez Emitenta stanowią przychody z odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz realizacji praw z nich wynikających, a ewentualna strata może pomniejszać inne dochody z odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz realizacji praw z nich wynikających oraz dochody z odpłatnego zbycia papierów wartościowych?

Zdaniem Wnioskodawcy

W związku z posiadaniem miejsca zamieszkania na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, zgodnie z przepisem art. 3 ust 1 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych, Podatnik podlega obowiązkowi podatkowemu w Polsce od całości swoich dochodów (przychodów) bez względu na miejsce położenia źródeł przychodów. Zgodnie z brzmieniem przepisu art. 9 ust. 1 ww. ustawy, opodatkowaniu, podatkiem dochodowym podlegają wszelkiego rodzaju dochody z wyjątkiem dochodów zwolnionych na podstawie odrębnych przepisów ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych oraz dochodów od których na podstawie przepisów Ordynacji podatkowej zaniechano poboru podatku.

Ustawodawca w art. 10 ust. 1 pkt 7 ww. ustawy identyfikuje, jako osobne źródło przychodów kapitały pieniężne i prawa majątkowe. Od tej kategorii przychodów, stosownie do treści art. 17 ww. ustawy należy‚ zakwalifikować przychody z odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz realizacji praw z nich wynikających.

W celu określenia zakresu, tj. pojęciowego tego źródła przychodów należy użyć definicji określonej w art. 5a pkt 13 ww. ustawy, zgodnie z którą pochodnymi instrumentami finansowymi są instrumenty finansowe, o których mowa w art. 2 ust. 1 pkt 2 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi. Zgodnie z powołanym przepisem art. 2 ust. 1 pkt 2 lit. c) ustawy o obrocie instrumentami finansowymi, instrumentami finansowymi są niebędące papierami wartościowymi finansowe kontrakty terminowe oraz inne równoważne instrumenty finansowe rozliczane pieniężne.

Zgodnie z powszechnie obowiązującą definicją, za finansowy kontrakt terminowy należy uznać umowę zawieraną pomiędzy dwiema stronami, z której jedna zobowiązuje się do kupna, a druga do sprzedaży w ściśle określonym terminie w przyszłości i po ściśle określonej cenie w momencie zawierania kontraktu, w określonej ilości wystandaryzowenego instrumentu bazowego. Instrumentami bazowymi zaś mogą być papiery wartościowe, kursy walut, poziom stóp procentowych, indeksy giełdowe, towary lub inne instrumenty terminowe, czyli instrumenty stanowiące pokrycie dla szczególnych praw z papierów wartościowych.

W świetle powyższego, charakterystyka nabywanego przez podatnika produktu strukturyzowanego polegająca na ustalaniu jego ceny sprzedaży w odwołaniu się do koszyka indeksów giełdowych (indeks Standard & Poor”s 500, indeks Euro Stoxx 50 i indeks Nikkei) pozwala na zaklasyfikowanie go jako pochodnego instrumentu finansowego w rozumieniu art. 5a pkt 13 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych.

W wyniku takiego wnioskowania, wypłaty otrzymywane od Emitenta w odstępach kwartalnych należy interpretować, jako realizację praw wynikających z pochodnych instrumentów finansowych, zaś cenę uzyskana przy zbyciu Produktu, jako przychody z odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych, o czym stanowi przepis art. 17 ust. 1 pkt 10 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych.

Zgodnie z przepisem art. 17 ust. 1b ww. ustawy przychód taki powstaje w momencie realizacji praw wynikających z pochodnych instrumentów finansowych, przy czym jest on wyliczany, jako wartość wyrażana w cenie określonej w umowie, pomniejszona o koszty odpłatnego zbycia. Z uwagi na to, iż zbycie Produktu będzie następowało w walucie obcej, przy wyliczaniu przychodu należy wziąć pod uwagę kurs średni walut obcych ogłaszany przez Narodowy Bank Polski z ostatniego dnia roboczego poprzedzającego dzień uzyskania przychodu.

W przypadku uzyskania dochodu z odpłatnego zbycia lub realizacji praw wynikających z pochodnych instrumentów finansowych w danym roku podatkowym, Podatnik będzie zobowiązany do zapłaty podatku dochodowego w wysokości 19% uzyskanego dochodu, zgodnie z dyspozycją art. 30b ust. 1 ww. ustawy. Podstawa opodatkowania będzie zaś wyliczana, jako różnica między sumą przychodów uzyskanych z tytułu odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz realizacji praw z nich wynikających a kosztami uzyskania przychodów, określonymi na podstawie odrębnych przepisów. Tak wyliczony podatek powinien być uiszczony wraz ze złożeniem zeznania podatkowego w terminie do 30 kwietnia roku następnego.

Jednocześnie, na podstawie art. 9 ust. 3 i 6 ww. ustawy, w przypadku gdyby wydatki związane z nabyciem pochodnych instrumentów finansowych okazały się wyższe niż suma przychodów z tytułu sprzedaży Produktu i wypłat kwartalnych opisanych w stanie faktycznym, Podatnik będzie miał prawo do rozliczenia tak wyliczonej straty z kapitałów pieniężnych w następnych latach podatkowych. Zgodnie z dyspozycją tych przepisów o wysokość straty ze źródła przychodów, poniesionej w roku podatkowym, można obniżyć dochód uzyskany z tego źródła w najbliższych po sobie następujących pięciu latach podatkowych, z tym, że wysokość obniżenia w którymkolwiek z tych lat nie może przekroczyć 50% kwoty tej straty.

Zdaniem Podatnika, powyższa interpretacja dotycząca kwalifikacji i rozliczenia uzyskanego przychodu lub straty ma zastosowanie zarówno do sprzedaży Produktu Emitentowi lub osobie trzeciej, jak i do odkupu Produktu przez Emitenta w terminie zapadalności, Definicja przychodów z kapitałów pieniężnych zawarta w art. 17 ww. ustawy posługuje się bowiem pojęciem zbycia pochodnych instrumentów finansowych, za zbycie zaś można uznać zarówno sprzedaż Produktu, jak i jego odkupienie przez Emitenta.

Na tle przedstawionego zdarzenia przyszłego, stwierdzam, co następuje.

Zgodnie z art. 3 ust. 1 ustawy z dnia 26 lipca 1991r. o podatku dochodowym od osób fizycznych (t. j. Dz. U. z 2000r. Nr 14, poz. 176 ze zm.) osoby fizyczne, jeżeli mają miejsce zamieszkania na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, podlegają obowiązkowi podatkowemu od całości swoich dochodów (przychodów) bez względu na miejsce położenia źródeł przychodów (nieograniczony obowiązek podatkowy).

W myśl art. 4a ww. ustawy przepis ten stosuje się z uwzględnieniem umów w sprawie unikania podwójnego opodatkowania, których stroną jest Rzeczpospolita Polska.

Zgodnie z art. 9 ust. 1 ustawy z dnia 26 lipca 1991 roku o podatku dochodowym od osób fizycznych (t. j. Dz. U. z 2000 r. Nr 14, poz. 176 ze zm.) opodatkowaniu podatkiem dochodowym podlegają wszelkiego rodzaju dochody, z wyjątkiem dochodów wymienionych w art. 21, 52, 52a i 52c oraz dochodów, od których na podstawie przepisów Ordynacji podatkowej zaniechano poboru podatku. Stosownie do art. 9 ust. 2 ww. ustawy dochodem ze źródła przychodów, jeżeli przepisy art. 24-25 nie stanowią inaczej, jest nadwyżka sumy przychodów z tego źródła nad kosztami ich uzyskania osiągnięta w roku podatkowym. Jeżeli koszty uzyskania przekraczają sumę przychodów, różnica jest stratą ze źródła przychodów.

W myśl przepisów art. 10 ust. 1 pkt 7 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych źródłami przychodów są kapitały pieniężne i prawa majątkowe, w tym odpłatne zbycie praw majątkowych innych niż wymienione w pkt 8 lit. a)–c).

Na podstawie art. 17 ust. 1 pkt 10 ww. ustawy za przychody z kapitałów pieniężnych uważa się przychody z odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz z realizacji praw z nich wynikających. Przychód określony powyżej powstaje w momencie realizacji praw wynikających z pochodnych instrumentów finansowych, o czym stanowi art. 17 ust. 1b ustawy.

Przez pochodne instrumenty finansowe zgodnie z definicją zawartą w art. 5a pkt 13 ww. ustawy, rozumie się instrumenty finansowe, o których mowa w art. 2 ust. 1 pkt 2 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi (Dz. U. Nr 183, poz. 1538 ze zm.).

Stosownie zaś do treści art. 5a pkt 13 ustawy, ilekroć w ustawie jest mowa o pochodnych instrumentach finansowych - oznacza to instrumenty finansowe, o których mowa w art. 2 ust. 1 pkt 2 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi (Dz. U. Nr 183, poz. 1538 ze zm.).

Przepis art. 2 ust. 1 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi stanowi, że instrumentami finansowymi w rozumieniu ustawy są:

1.  papiery wartościowe;
2.  niebędące papierami wartościowymi:

1.  tytuły uczestnictwa w instytucjach zbiorowego inwestowania,
2.  instrumenty rynku pieniężnego,
3.  finansowe kontrakty terminowe oraz inne równoważne instrumenty finansowe rozliczane pieniężnie, umowy forward dotyczące stóp procentowych, swapy akcyjne, swapy na stopy procentowe, swapy walutowe,
4.  opcje kupna lub sprzedaży instrumentów finansowych, opcje na stopy procentowe, opcje walutowe, opcje na takie opcje, oraz inne równoważne instrumenty finansowe rozliczane pieniężnie,
5.  prawa majątkowe, których cena zależy bezpośrednio lub pośrednio od wartości oznaczonych co do gatunku rzeczy, określonych rodzajów energii, mierników i limitów wielkości produkcji lub emisji zanieczyszczeń (pochodne instrumenty towarowe),
6.  inne instrumenty, jeżeli zostały dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym na terytorium państwa członkowskiego lub są przedmiotem ubiegania się o takie dopuszczenie.

Z przedstawionego we wniosku zdarzenia przyszłego wynika, że Wnioskodawca zamierza nabyć w ramach oferty prywatnej produkt strukturyzowany emitowany przez podmiot posiadający siedzibę w Wielkiej Brytanii. Produkt jest instrumentem finansowym, który przy wycenie odwołuje się do wartości wskaźników giełdowych. Okres trwania produktu, który zamierza nabyć Wnioskodawca wynosi trzy lata, walutą rozliczeniową będzie dolar amerykański.

Przewidywany przez Wnioskodawcę zysk z inwestycji w Produkt składa się z dwóch składowych:

1.  kwartalnych wypłat dokonywanych przez Emitenta, które są wyliczone jako 7,40% w skali roku od kapitału zainwestowanego przy nabyciu Produktu, oraz
2.  ceny uzyskanej ze sprzedaży Produktu Emitentowi lub stronie trzeciej lub wartości uzyskanej z wykupu w dniu wygaśnięcia produktu.

Zakupiony Produkt nie będzie zapewniał bezwarunkowej ochrony zainwestowanego kapitału, a jedynie warunkową ochronę kapitału tzn. przy określonych warunkach rynkowych Podatnik może ponieść finansową stratę.

Wnioskodawca przewiduje, iż zbycia produktu może dokonać w dwojaki sposób w drodze wykupu Produktu przez Emitenta w terminie zapadalności, bądź też w drodze sprzedaży Produktu przed oznaczonym terminem wykupu.

W następstwie powyższego, nabywany przez Wnioskodawcę produkt strukturyzowany polegający na ustaleniu jego ceny sprzedaży w odwołaniu się do koszyka indeksów giełdowych (indeks Standard & Poor”s 500, indeks Euro Stoxx 50 i indeks Nikkei) mieści się w kategorii instrumentu finansowego w rozumieniu ww. art. 5a pkt 13 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych.

Uzyskany przez Wnioskodawcę przychód z tytułu wypłaty otrzymywanej od Emitenta w odstępach kwartalnych należy interpretować, jako realizację praw wynikających z pochodnych instrumentów finansowych, zaś cenę uzyskaną przy zbyciu lub odkupieniu Produktu, jako przychody z odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych.

Sposób opodatkowania tychże dochodów został regulowany w art. 30b ust. 1 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych, zgodnie z którym od dochodów uzyskanych z odpłatnego zbycia m.in. pochodnych instrumentów finansowych, i z realizacji praw z nich wynikających podatek dochodowy wynosi 19% uzyskanego dochodu.

Przepisy art. 30b ust. 1 stosuje się z uwzględnieniem umów o unikaniu podwójnego opodatkowania, których stroną jest Rzeczpospolita Polska. Jednakże zastosowanie stawki podatku wynikającej z właściwej umowy o unikaniu podwójnego opodatkowania albo niezapłacenie podatku zgodnie z taką umową jest możliwe pod warunkiem udokumentowania dla celów podatkowych miejsca zamieszkania podatnika uzyskanym od niego certyfikatem rezydencji (art. 30b ust. 3 ustawy).

W przedmiotowej sprawie zastosowanie znajdą zapisy Konwencji między Rzeczypospolitą Polską a Zjednoczonym Królestwem Wielkiej Brytanii i Irlandii Północnej w sprawie unikania podwójnego opodatkowania i zapobiegania uchylaniu się od opodatkowania w zakresie podatków od dochodu i zysków majątkowych, podpisana w Londynie dnia 20.07.2006 r. (Dz. U z 2006 r. Nr 250, poz. 1840).

Stosownie do art. 13 pkt 5 konwencji zyski z przeniesienia własności jakiegokolwiek majątku niewymienionego w ustępach 1, 2, 3, i 4 niniejszego artykułu podlegają opodatkowaniu tylko w tym Umawiającym się Państwie, w którym przenoszący tytuł własności ma miejsce zamieszkania lub siedzibę.

A zatem do uzyskanego przez Wnioskodawcę dochodu w przedstawionym zdarzeniu przyszłym zastosowanie znajdą przepisy ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych.

Sposób obliczenia dochodu określony został w art. 30b ust. 2 pkt 3 tej ustawy, który stanowi, że dochód ten ustala się jako różnicę między sumą przychodów uzyskanych z tytułu odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz z realizacji praw z nich wynikających a kosztami uzyskania przychodów, określonymi na podstawie art. 23 ust. 1 pkt 38a ustawy.

Zgodnie z art. 23 ust. 1 pkt 38a ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych nie uważa się za koszty uzyskania przychodów wydatków związanych z nabyciem pochodnych instrumentów finansowych – do czasu realizacji praw wynikających z tych instrumentów albo rezygnacji z realizacji praw wynikających z tych instrumentów albo ich odpłatnego zbycia - o ile wydatki te, stosownie do art. 22g ust. 3 i 4, nie powiększają wartości początkowej środka trwałego oraz wartości niematerialnych i prawnych.

Ponieważ walutą rozliczeniową będzie dolar amerykański uzyskane w przedstawionym zdarzeniu przyszłym przychody należy przeliczyć na złote według kursu średniego walut obcych ogłaszanego przez Narodowy Bank Polski z ostatniego dnia roboczego poprzedzającego dzień uzyskania przychodu zgodnie z dyspozycją art. 17 ust. 4 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych.

W myśl art. 30b ust. 5 ww. ustawy dochodów, o których mowa w ust. 1, nie łączy się z dochodami opodatkowanymi na zasadach określonych w art. 27 oraz art. 30c.

Stosownie do art. 30b ust. 6 ustawy rozliczenie ww. dochodów następuje na zasadzie samoopodatkowania, tj. po zakończeniu roku podatkowego podatnik jest obowiązany w zeznaniu podatkowym, składanym do końca kwietnia roku następnego po roku podatkowym (PIT-38), wykazać dochody uzyskane w roku podatkowym m. in. z odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych, a także dochody z realizacji praw z nich wynikających, i obliczyć należny podatek dochodowy.

Aby móc zrealizować ten obowiązek, podatnik winien dysponować stosownymi informacjami dotyczącymi uzyskanych przychodów i poniesionych tytułem ich uzyskania kosztów. Zgromadzenie tych danych powinno następować w oparciu o informacje roczne sporządzane i wysyłane podatnikowi przez podmioty, za pośrednictwem których będzie uzyskiwał te dochody. Obowiązek sporządzania takich informacji został przewidziany w art. 39 ust. 3 wymienionej ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych, zgodnie z którym osoby fizyczne prowadzące działalność gospodarczą, osoby prawne i ich jednostki organizacyjne oraz jednostki organizacyjne nie posiadające osobowości prawnej są obowiązane w terminie do końca lutego roku następującego po roku podatkowym przesłać podatnikowi oraz urzędowi skarbowemu, którym kieruje naczelnik urzędu skarbowego właściwy według miejsca zamieszkania podatnika, imienne informacje o wysokości dochodu, o którym mowa w art. 30b ust. 2 (m.in. dochody z tytułu odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz z realizacji praw z nich wynikających), sporządzone według ustalonego wzoru (PIT-8C).

Jednakże, jeżeli podmioty, za pośrednictwem których wnioskodawca dokonuje transakcji na rynkach zagranicznych nie przesyłają takich informacji lub Wnioskodawca będzie dokonywał zbycia instrumentów finansowych bez ich pośrednictwa to fakt ten nie zwalnia go jednak z obowiązku rozliczenia tychże dochodów w zeznaniu rocznym PIT-38. W tej sytuacji obliczenia uzyskanego przychodu, dochodu i podatku Wnioskodawca winien dokonać na podstawie dokumentu potwierdzającego w sposób niebudzący wątpliwości prawdziwość obliczeń (danych).

W przypadku gdyby wydatki związane z nabyciem pochodnych instrumentów finansowych okazały się wyższe niż suma przychodów z tytułu sprzedaży lub odkupienia Produktu i wypłat kwartalnych opisanych w zdarzeniu przyszłym, Wnioskodawca będzie miał prawo do rozliczenia tak wyliczonej straty z kapitałów pieniężnych w następnych latach podatkowych.

Stosownie do art. 9 ust. 3 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych - o wysokość straty ze źródła przychodów, poniesionej w roku podatkowym, można obniżyć dochód uzyskany z tego źródła w najbliższych kolejno po sobie następujących pięciu latach podatkowych, z tym że wysokość obniżenia w którymkolwiek z tych lat nie może przekroczyć 50% kwoty tej straty.

W konsekwencji podatnik uprawniony będzie, aby o wysokość straty ze źródła przychodów, poniesionej w roku podatkowym, obniżyć dochód uzyskany z tego samego źródła przychodów w najbliższych kolejno po sobie następujących pięciu latach podatkowych, z tym że wysokość obniżenia w którymkolwiek z tych lat nie może przekroczyć 50% kwoty tej straty.

Przepis ust. 3 ma zastosowanie do strat z odpłatnego zbycia udziałów w spółkach mających osobowość prawną, papierów wartościowych, w tym z odpłatnego zbycia pożyczonych papierów wartościowych (sprzedaż krótka) i odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz z realizacji praw z nich wynikających, oraz z tytułu objęcia udziałów (akcji) w spółkach mających osobowość prawną albo wkładów w spółdzielniach w zamian za wkład niepieniężny w postaci innej niż przedsiębiorstwo lub jego zorganizowana część, co wynika z przepisu art. 9 ust. 6 ww. ustawy.

Prawo podatnika do obniżenia dochodu o wysokość straty, jest nierozerwalnie związane ze źródłem pochodzenia tej straty. Odnosząc się do regulacji zawartej w ww. art. 9 ust. 3 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych należy zauważyć, iż przepis ten, jak wynika z jego literalnego brzmienia, zezwala na odliczenia w latach następnych straty poniesionej z tytułu zbycia pochodnych instrumentów finansowych tylko od dochodu osiągniętego z tego samego źródła.

Reasumując uzyskane przychody z tytułu kwartalnych wypłat dokonywanych przez Emitenta, oraz uzyskanej ze sprzedaży Produktu Emitentowi lub stronie trzeciej lub wartości uzyskanej z wykupu w dniu wygaśnięcia produktu stanowią przychody z odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz realizacji praw z nich wynikających, a ewentualna strata może pomniejszać inne dochody z odpłatnego zbycia pochodnych instrumentów finansowych oraz realizacji praw z nich wynikających oraz dochody z odpłatnego zbycia papierów wartościowych.

Interpretacja dotyczy zdarzenia przyszłego przedstawionego przez Wnioskodawcę i stanu prawnego obowiązującego w dniu wydania interpretacji.

Stronie przysługuje prawo do wniesienia skargi na niniejszą interpretację przepisów prawa podatkowego z powodu jej niezgodności z prawem. Skargę wnosi się do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Warszawie, ul. Jasna 2/4, 00-013 Warszawa po uprzednim wezwaniu na piśmie organu, który wydał interpretację w terminie 14 dni od dnia, w którym skarżący dowiedział się lub mógł się dowiedzieć o jej wydaniu – do usunięcia naruszenia prawa (art. 52 § 3 ustawy z dnia 30 sierpnia 2002 r. Prawo o postępowaniu przed sądami administracyjnymi – Dz. U. Nr 153, poz. 1270 ze zm.). Skargę do WSA wnosi się (w dwóch egzemplarzach – art. 47 ww. ustawy) w terminie trzydziestu dni od dnia doręczenia odpowiedzi organu na wezwanie do usunięcia naruszenia prawa, a jeżeli organ nie udzielił odpowiedzi na wezwanie, w terminie sześćdziesięciu dni od dnia wniesienia tego wezwania (art. 53 § 2 ww. ustawy). Skargę wnosi się za pośrednictwem organu, którego działanie lub bezczynność są przedmiotem skargi (art. 54 § 1 ww. ustawy) na adres: Izba Skarbowa w Warszawie Biuro Krajowej Informacji Podatkowej w Płocku, ul. 1 Maja 10, 09-402 Płock.