Interpretacja indywidualna
Sygnatura: 0113-KDIPT2-3.4011.465.2025.2.SJ
Organ: Dyrektor Krajowej Informacji Skarbowej
Data wydania: 2025-07-17
Teza: Możliwość zaliczenia do kosztów uzyskania przychodów
wydatków poniesionych z tytułu opłaty za udział w szkoleniach
z rynków finansowych.
Słowa kluczowe: giełda
instrumenty-pochodne instrumenty finansowe
koszt-koszty uzyskania przychodów
szkolenie
Zagadnienia: Ustawa o podatku dochodowym od osób fizycznych-
Koszty uzyskania przychodów.-Koszty uzyskania
przychodów.
Przepisy: [PIT] Ustawa o podatku dochodowym od osób fizycznych-
Rozdział 4-art. 22-ust. 1

## Zakres wniosku o wydanie interpretacji indywidualnej

15 maja 2025 r. wpłynął Pani wniosek o wydanie interpretacji indywidualnej. Uzupełniła go
    Pani pismem z 16 czerwca 2025 r. – w odpowiedzi na wezwanie. Treść wniosku jest
    następująca:
    Opis stanu faktycznego

    W tamtym roku rozpoczęła Pani inwestycje na giełdzie (kontrakty CFD), złożyła już pit-38 i
    Pani pytanie jest takie, czy może Pani policzyć do kosztów uzyskania przychodu straty
    poniesione ze szkoleń? Wzięła Pani udział w trzech szkoleniach z rynków finansowych
    celem edukacji w inwestycjach na rynkach finansowych, posiada Pani faktury za te
    szkolenia.
    Uzupełnienie wniosku
    Posiada Pani a terytorium Rzeczypospolitej Polskiej nieograniczony obowiązek podatkowy
    w świetle art. 3 ust. 1 w zw. z ust. 1a ustawy z dnia 26 lipca 1991 r. o podatku
    dochodowym od osób fizycznych.
    Wniosek dotyczy 2024 r., w którym rozpoczęła Pani inwestycje na giełdzie. Złożyła Pani PIT-
    38 w 2025 r. za rok 2024. W 2024 r. wzięła Pani udział w trzech szkoleniach z rynków
    finansowych, za które posiada Pani faktury. W poprzednim wniosku użyła Pani
    sformułowania: „Straty poniesione ze szkoleń” - chodzi o koszty, które poniosła Pani, czyli
    pieniądze, które zapłaciła za udział w tych trzech szkoleniach celem edukacji aby
    zajmować się tradingiem - kontraktami CFD.
    Nie prowadzi Pani działalności gospodarczej w CEIDG. Prowadzi Pani działalność
    nierejestrowaną – udziela korepetycji z języka angielskiego.
    Tutaj krótko przedstawia Pani czym się zajmuje: Trading - Kontrakty CFD:
    Jak działają:
    Kontrakt CFD umożliwia inwestowanie w instrumenty bazowe bez konieczności ich
    posiadania. Inwestor dokonuje transakcji, a broker rozlicza różnicę między ceną otwarcia i
    zamknięcia pozycji.
    Lewar: Kontrakty CFD są lewarowane, co oznacza, że inwestor może kontrolować większą
    pozycję niż jego depozyt. To pozwala na potencjalnie większe zyski, ale również zwiększa
    ryzyko strat, jeśli cena poruszy się w niekorzystnym kierunku.
    Instrumenty bazowe: Kontrakty CFD mogą być dostępne na różne instrumenty finansowe,
    takie jak akcje, indeksy, waluty, surowce, kryptowaluty i inne.
    Koszty: Handel kontraktami CFD wiąże się z kosztami, takimi jak spread, prowizja i opłaty
    overnight (jeśli pozycje są utrzymywane przez noc).
    Za 2024 r. zajmując się tradingiem - kontraktami CFD nie miała Pani dochodów, odniosła
    Pani stratę.
    Dodatkowo zapłaciła Pani za 3 szkolenia celem edukacji.

## Pytanie

Czy mogłaby Pani zaliczyć do kosztów uzyskania przychodu wydatki poniesione z tytułu
    opłaty za udział w szkoleniach z rynków finansowych?
    Pani stanowisko w sprawie
    W Pani ocenie, poniesione wydatki za szkolenia z rynków finansowych może Pani zaliczyć
    do kosztów uzyskania przychodu i będą one wpływać na uzyskanie przychodu w
    przyszłości z tego tytułu.

## Ocena stanowiska

Stanowisko, które przedstawiła Pani we wniosku jest nieprawidłowe.

## Uzasadnienie interpretacji indywidualnej

W myśl przepisu art. 9 ust. 1 ustawy z dnia 26 lipca 1991 r. o podatku dochodowym od
    osób fizycznych (Dz. U. z 2024 r. poz. 226 ze zm.):

      Opodatkowaniu podatkiem dochodowym podlegają wszelkiego rodzaju dochody, z
      wyjątkiem dochodów wymienionych w art. 21, 52, 52a i 52c oraz dochodów, od
      których na podstawie przepisów Ordynacji podatkowej zaniechano poboru podatku.
    W myśl art. 9 ust. 2 ww. ustawy:
      Dochodem ze źródła przychodów, jeżeli przepisy art. 23o, art. 23u, art. 24-24b, art.
      24c, art. 24e, art. 30ca, art. 30da oraz art. 30f nie stanowią inaczej, jest nadwyżka
      sumy przychodów z tego źródła nad kosztami ich uzyskania osiągnięta w roku
      podatkowym. Jeżeli koszty uzyskania przekraczają sumę przychodów, różnica jest
      stratą ze źródła przychodów.
    Zgodnie z art. 10 ust. 1 pkt 7 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych źródłem
    przychodów są m.in. kapitały pieniężne.
    W myśl art. 17 ust. 1 pkt 10 ww. ustawy:
      Za przychody z kapitałów pieniężnych uważa się przychody z odpłatnego zbycia
      pochodnych instrumentów finansowych oraz z realizacji praw z nich wynikających.
    Zgodnie z art. 5a pkt 13 ww. ustawy:
      Ilekroć w ustawie jest mowa o pochodnych instrumentach finansowych - oznacza to
      instrumenty finansowe, o których mowa w art. 2 ust. 1 pkt 2 lit. c-i ustawy z dnia 29
      lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi.
    Na podstawie art. 30b ust. 1 ww. ustawy:
      Od dochodów uzyskanych:
      1) z odpłatnego zbycia papierów wartościowych lub pochodnych instrumentów
      finansowych oraz z realizacji praw z nich wynikających,
      2) z odpłatnego zbycia udziałów (akcji),
      3) z odpłatnego zbycia udziałów w spółdzielni,
      4) z tytułu objęcia udziałów (akcji) albo wkładów w spółdzielni w zamian za wkład
      niepieniężny,
      5) z umorzenia, odkupienia, wykupienia albo unicestwienia w inny sposób tytułów
      uczestnictwa w funduszach kapitałowych
      - podatek dochodowy wynosi 19% uzyskanego dochodu.
    Zgodnie z art. 30b ust. 2 ww. ustawy:
      Dochodem, o którym mowa w ust. 1, jest:
      1) różnica między sumą przychodów uzyskanych z tytułu odpłatnego zbycia papierów
      wartościowych a kosztami uzyskania przychodów, określonymi na podstawie art. 22
      ust. 1f, 1g lub 1gc, lub art. 23 ust. 1 pkt 38, z zastrzeżeniem art. 24 ust. 13 i 14,
      2) różnica między sumą przychodów uzyskanych z realizacji praw wynikających z
      papierów wartościowych, o których mowa w art. 3 pkt 1 lit. b ustawy z dnia 29 lipca
      2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, a kosztami uzyskania przychodów,
      określonymi na podstawie art. 23 ust. 1 pkt 38a,
      3) różnica między sumą przychodów uzyskanych z tytułu odpłatnego zbycia
      pochodnych instrumentów finansowych oraz z realizacji praw z nich wynikających a
      kosztami uzyskania przychodów, określonymi na podstawie art. 23 ust. 1 pkt 38a,
      4) różnica między sumą przychodów uzyskanych z odpłatnego zbycia udziałów (akcji)
      albo udziałów w spółdzielni a kosztami uzyskania przychodów określonymi na
      podstawie art. 22 ust. 1f oraz art. 23 ust. 1 pkt 38 i 38c,

      5) różnica pomiędzy przychodem określonym zgodnie z art. 17 ust. 1 pkt 9 a
      kosztami uzyskania przychodów określonymi na podstawie art. 22 ust. 1e,
      6) różnica między przychodem uzyskanym z odpłatnego zbycia udziałów (akcji) spółki
      kapitałowej powstałej w wyniku przekształcenia przedsiębiorcy będącego osobą
      fizyczną w jednoosobową spółkę kapitałową a kosztami uzyskania przychodów,
      określonymi na podstawie art. 22 ust. 1ł,
      7) różnica między sumą przychodów uzyskanych z tytułu umorzenia, odkupienia,
      wykupienia albo unicestwienia w inny sposób tytułów uczestnictwa w funduszach
      kapitałowych a kosztami uzyskania przychodów, określonymi na podstawie art. 23
      ust. 1 pkt 38
      - osiągnięta w roku podatkowym.
    Z przedstawionego stanu faktycznego wynika, że jest Pani polskim rezydentem
    podatkowym i w Polsce podlega nieograniczonemu obowiązkowi podatkowemu. W 2024
    r. rozpoczęła Pani inwestycje na giełdzie. Złożyła Pani PIT-38 w 2025 r. za rok 2024. W 2024
    r. wzięła Pani udział w trzech szkoleniach z rynków finansowych, za które posiada Pani
    faktury.
    Pani wątpliwości dotyczą możliwości zaliczenia do kosztów uzyskania przychodów
    wydatków poniesionych z tytułu opłaty za udział w szkoleniach z rynków finansowych.
    Przepisy ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych nie wskazują
    enumeratywnie, jakie wydatki mogą być uznane za koszty uzyskania przychodów.
    Z treści art. 22 ust. 1 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych wynika
    natomiast, że:
      Kosztami uzyskania przychodów są koszty poniesione w celu osiągnięcia przychodów
      lub zachowania albo zabezpieczenia źródła przychodów, z wyjątkiem kosztów
      wymienionych w art. 23.
    W świetle powyższego, podatnik ma prawo zaliczenia do kosztów uzyskania przychodów z
    tytułu osiągniętych przychodów z tytułu inwestowania na rynkach finansowych,
    poniesionych wydatków pod warunkiem, że:
    · istnieje związek przyczynowo-skutkowy pomiędzy poniesionymi wydatkami a
      przychodami,
    · nie jest to wydatek wskazany w zamkniętym katalogu wydatków nie uznawanych za
      koszty uzyskania przychodów, określonych w art. 23 ust. 1 ww. ustawy.
    W tym miejscu wskazuję, że obowiązek wykazania związku przyczynowo-skutkowego (a
    także celowości i konieczności) poniesienia danego wydatku z uzyskanym przychodem lub
    zachowaniem albo zabezpieczeniem źródła przychodu spoczywa na podatniku. Jeżeli
    zatem nie zachodzi bezpośredni związek przyczynowo-skutkowy pomiędzy poniesionymi
    kosztami a uzyskanym przychodem (to znaczy, że ich poniesienie nie jest warunkiem
    koniecznym uzyskania przychodu) – dla celów podatkowych wydatki takie nie mogą
    pomniejszać przychodu.
    Ustawodawca różnicuje sposób ustalania kosztów uzyskania przychodu w zależności od
    tego, co jest przedmiotem obrotu, a w przypadku np. papierów wartościowych, czy
    papiery wartościowe zostały nabyte lub objęte w zamian za pieniądze czy też w zamian za
    wkład niepieniężny.
    Dla przykładu z treści art. 23 ust. 1 pkt 38 ustawy o podatku dochodowym od osób
    fizycznych, który ma zastosowanie w przypadku nabywania papierów wartościowych za
    środki pieniężne wynika:
      Nie uważa się za koszty uzyskania przychodów wydatków na objęcie lub nabycie
      udziałów albo wkładów w spółdzielni, udziałów (akcji) oraz papierów wartościowych,

      a także wydatków na nabycie tytułów uczestnictwa w funduszach kapitałowych;
      wydatki takie są jednak kosztem uzyskania przychodu z odpłatnego zbycia tych
      udziałów w spółdzielni, udziałów (akcji) oraz papierów wartościowych, w tym z tytułu
      wykupu przez emitenta papierów wartościowych, a także z odkupienia albo
      umorzenia tytułów uczestnictwa w funduszach kapitałowych, z zastrzeżeniem ust. 3e.
    W myśl art. 23 ust. 1 pkt 38a cytowanej ustawy:
      Nie uważa się za koszty uzyskania przychodów wydatków związanych z nabyciem
      pochodnych instrumentów finansowych - do czasu realizacji praw wynikających z
      tych instrumentów albo rezygnacji z realizacji praw wynikających z tych
      instrumentów albo ich odpłatnego zbycia - o ile wydatki te, stosownie do art. 22g ust.
      3 i 4, nie powiększają wartości początkowej środka trwałego oraz wartości
      niematerialnych i prawnych.
    Stosownie natomiast do art. 23 ust. 1 pkt 38b ustawy o podatku dochodowym od osób
    fizycznych:
      Nie uważa się za koszty uzyskania przychodów zapłaconych odsetek i prowizji od
      kredytu, za który nabyto papiery wartościowe, udziały (akcje), udziały w spółdzielni
      lub pochodne instrumenty finansowe, przypadających proporcjonalnie na tę część
      kredytu, która nie została wydatkowana na nabycie tych papierów wartościowych,
      udziałów (akcji), udziałów w spółdzielni lub pochodnych instrumentów finansowych.
    Przepisy ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych nie wskazują
    enumeratywnie, jakie wydatki mogą być uznane za koszty uzyskania przychodów.
    Ponadto przy ustalaniu dochodu, o którym mowa w art. 30b ust. 2 ustawy o podatku
    dochodowym od osób fizycznych, koszty te można podzielić na dwie grupy:
    · bezpośrednio przypisane do konkretnej transakcji – koszt nabycia odpłatnie zbywanego
      papieru wartościowego,
    · koszty poniesione przez podatnika w roku podatkowym związane z obsługą rachunku
      przez np. biuro maklerskie, w celu uzyskania przychodu (koszty prowizji, w tym
      prowizji kupna i sprzedaży, poniesione w danym roku związane z prowadzeniem lub
      założeniem rachunków, koszty transferu, koszty zdeponowania papierów itp.).
    Obowiązek wykazania związku przyczynowo-skutkowego (a także celowości i konieczności)
    poniesienia danego wydatku z uzyskanym przychodem lub zachowaniem albo
    zabezpieczeniem źródła przychodu spoczywa na podatniku. Jeżeli zatem nie zachodzi
    bezpośredni związek przyczynowo-skutkowy pomiędzy poniesionymi kosztami a
    uzyskanym przychodem z odpłatnego zbycia papierów wartościowych (to znaczy, że ich
    poniesienie nie jest warunkiem koniecznym uzyskania przychodu) – dla celów
    podatkowych wydatki takie nie mogą pomniejszać przychodu z kapitałów pieniężnych.
    W odniesieniu np. do papierów wartościowych, należy zwrócić uwagę, że użycie przez
    ustawodawcę określenia „wydatki na nabycie” oznacza, że do kosztów uzyskania
    przychodów – ale dopiero z chwilą sprzedaży papierów wartościowych, zalicza się wydatki
    bezpośrednio warunkujące ich nabycie, tj. takie, bez których poniesienia skuteczne
    nabycie papierów wartościowych nie byłoby możliwe.
    W orzecznictwie sądów administracyjnych i praktyce organów podatkowych ugruntowane
    jest stanowisko, że pod pojęciem wydatków na nabycie papierów wartościowych należy
    rozumieć wszelkie wydatki bezpośrednio warunkujące nabycie papierów wartościowych,
    czyli takie, bez których nabycie papierów wartościowych nie byłoby możliwe. Do typowych
    kosztów warunkujących nabycie papierów wartościowych zaliczyć należy zapłaconą cenę
    papierów wartościowych oraz inne koszty bezpośrednio związane z tym zakupem
    (wszelkie opłaty w tym opłaty notarialne, prowizje biura maklerskiego itp.).
    Mając na uwadze takie rozumienie pojęcia „wydatki na nabycie”, łatwo zauważyć, że
    odnosi się ono wyłącznie do kosztów, których poniesienie warunkuje nabycie papierów

    wartościowych. „Wydatkami na nabycie” będą zatem wyłącznie wydatki, bez których
    przeniesienie własności papierów wartościowych nie będzie możliwe. Takie wydatki zalicza
    się do kosztów uzyskania przychodów w dacie odpłatnego zbycia papierów wartościowych
    pod warunkiem, że spełniają ogólne przesłanki zaliczenia ich do kosztów podatkowych
    wynikające z art. 22 ust. 1 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych.
    Jednocześnie należy podkreślić, że nie każdy wydatek, choćby jego poniesienie – z punktu
    widzenia podatnika – posiadało racjonalne i ekonomiczne uzasadnienie, może stanowić
    koszt uzyskania przychodów.
    Jak wskazano w wyroku WSA we Wrocławiu z 17 października 2013 r., sygn. akt I SA/Wr
    1291/13:
      Nie jest (...) wykluczone, że dany wydatek teoretycznie może się przyczynić do
      uzyskania przychodu, niemniej jednak faktycznie jest on obojętny dla uzyskiwania
      przychodu. W praktyce występują bowiem sytuacje, w których podatnicy zaliczają do
      kosztów uzyskania przychodów wydatki, które przeznaczone są na realizację ich
      potrzeb osobistych, a ich możność przyczynienia się do powstania przychodu jest
      czysto teoretyczna.
    Kryterium celowości nie wyznacza w sposób ostry granicy pozwalającej odróżnić wydatki,
    które można uznać za koszy uzyskania przychodów, od tych które już nimi nie są.
    Niemniej jednak kryterium to nie może służyć rekomendowaniu otwartego ciągu zdarzeń,
    tworząc w ten sposób niekończący się związek skutkowo-przyczynowy (patrz wyrok NSA z
    8 sierpnia 2017 r. sygn. akt II FSK 1859/15)
    W efekcie, przy ustaleniu kosztów uzyskania przychodów każdy wydatek – poza wyraźnie
    wskazanymi w ustawie o podatku dochodowym od osób fizycznych – wymaga
    indywidualnej oceny pod kątem jego związku (bezpośredniego lub pośredniego) z
    przychodem i z racjonalnością działania podatnika dla osiągnięcia tego przychodu.
    Sytuacje, w których ten związek przyczynowy nie jest jednoznaczny, należy rozpatrywać
    zgodnie z zasadami racjonalnego rozumowania, biorąc pod uwagę zachodzące odrębności.
    Wydatki poniesione na szkolenia z rynków finansowych nie są związane z nabyciem
    instrumentów finansowych, tj. pochodnych instrumentów finansowych (kontrakty CFD)
    lecz pozwalają pogłębiać wiedzę z zakresu inwestowania, którą można wykorzystać nie
    tylko przy swoich inwestycjach giełdowych. Jest to ogólna wiedza z danej dziedziny, która
    służyć będzie Pani przy całej działalności inwestycyjnej, a nie tylko przy obrocie
    konkretnymi papierami wartościowymi, walutami. Zdobyta wiedza pozwoli Pani na
    podejmowanie również innych decyzji związanych z rozwojem zawodowym i
    podnoszeniem atrakcyjności na rynku zatrudnienia. Pojęcia kosztów nie można
    wykorzystywać dla uzasadnienia rozwoju osobistego i zdobywania ogólnej wiedzy w danej
    dziedzinie.
    Przenosząc powyższe uregulowania prawne na grunt rozpatrywanej sprawy w kontekście
    zapytania ujętego w przedmiotowym wniosku stwierdzić należy, że przychód jaki uzyskała
    Pani z inwestycji na rynkach finansowych, nie może być pomniejszony o wydatki
    poniesione z tytułu opłaty za udział w szkoleniach z rynków finansowych.
    Zatem Pani stanowisko jest nieprawidłowe.

## Dodatkowe informacje

Informacja o zakresie rozstrzygnięcia
    Interpretacja dotyczy stanu faktycznego, który Pani przedstawiła i stanu prawnego, który
    obowiązywał w dacie zaistnienia zdarzenia.
    Pouczenie o funkcji ochronnej interpretacji
    · Funkcję ochronną interpretacji indywidualnych określają przepisy art. 14k-14nb ustawy
      z dnia 29 sierpnia 1997 r. – Ordynacja podatkowa (t. j. Dz.U. z 2025 r. poz. 111 ze zm.).

      Interpretacja będzie mogła pełnić funkcję ochronną, jeśli Pani sytuacja będzie zgodna
      (tożsama) z opisem stanu faktycznego i zastosuje się Pani do interpretacji.
    · Zgodnie z art. 14na § 1 Ordynacji podatkowej:
      Przepisów art. 14k-14n Ordynacji podatkowej nie stosuje się, jeśli stan faktyczny lub
      zdarzenie przyszłe będące przedmiotem interpretacji indywidualnej jest elementem
      czynności, które są przedmiotem decyzji wydanej:
      1) z zastosowaniem art. 119a;
      2) w związku z wystąpieniem nadużycia prawa, o którym mowa w art. 5 ust. 5 ustawy
      z dnia 11 marca 2004 r. o podatku od towarów i usług;
      3) z zastosowaniem środków ograniczających umowne korzyści.
    · Zgodnie z art. 14na § 2 Ordynacji podatkowej:
      Przepisów art. 14k-14n nie stosuje się, jeżeli korzyść podatkowa, stwierdzona w
      decyzjach wymienionych w § 1, jest skutkiem zastosowania się do utrwalonej
      praktyki interpretacyjnej, interpretacji ogólnej lub objaśnień podatkowych.

## Pouczenie o prawie do wniesienia skargi na interpretację

Ma Pani prawo do zaskarżenia tej interpretacji indywidualnej do Wojewódzkiego Sądu
    Administracyjnego. Zasady zaskarżania interpretacji indywidualnych reguluje ustawa z
    dnia 30 sierpnia 2002 r. Prawo o postępowaniu przed sądami administracyjnymi (t. j. Dz.
    U. z 2024 r. poz. 935 ze zm.; dalej jako „PPSA”).
    Skargę do Sądu wnosi się za pośrednictwem Dyrektora KIS (art. 54 § 1 PPSA). Skargę
    należy wnieść w terminie trzydziestu dni od dnia doręczenia interpretacji indywidualnej
    (art. 53 § 1 PPSA):
    · w formie papierowej, w dwóch egzemplarzach (oryginał i odpis) na adres: Krajowa
      Informacja Skarbowa, ul. Warszawska 5, 43-300 Bielsko-Biała (art. 47 § 1 PPSA), albo
    · w formie dokumentu elektronicznego, w jednym egzemplarzu (bez odpisu), na adres
      Krajowej Informacji Skarbowej na platformie ePUAP: /KIS/wnioski albo /KIS/SkrytkaESP
      (art. 47 § 3 i art. 54 § 1a PPSA).
    Skarga na interpretację indywidualną może opierać się wyłącznie na zarzucie naruszenia
    przepisów postępowania, dopuszczeniu się błędu wykładni lub niewłaściwej oceny co do
    zastosowania przepisu prawa materialnego. Sąd jest związany zarzutami skargi oraz
    powołaną podstawą prawną (art. 57a PPSA).

## Podstawa prawna dla wydania interpretacji

Podstawą prawną dla wydania tej interpretacji jest art. 13 § 2a oraz art. 14b § 1 Ordynacji
    podatkowej.