New Skills, New Jobs: Return Migration, Skill Transfers, and Business Formation in Mexico

Numerous studies have documented a high propensity for self-employment and business formation among return migrants relative to non-migrants. The literature points to the importance of remitted savings, migration duration, and number and types of jobs abroad for business formation upon return. Implicit in this scholarship is the assumption that migrants acquire not only financial capital, but also human capital, which expands their opportunities upon return. Empirical work has demonstrated how the transfer of formal human capital, such as language skills and professional credentials, influences the mobility pathways of professional return migrants. More recent research has also found that the transfer of informal human capital, such as social and technical skills learned on the job, shape the mobility pathways of return migrants with little schooling. Absent from this scholarship, however, are studies that directly test the relationship between the transfer of informal human capital and the odds of business formation among return migrants. In this article, we address this gap. Using a multidimensional skills variable, which includes social, technical, and English language competences, we measure and test the relationship between skill acquisition and transfer and business formation among return migrants. Drawing on findings from a survey of 200 return migrants and 200 non-migrants in Mexico, we show that return migrants who successfully acquire and transfer new skills across the migratory circuit often leverage their new knowledge to launch businesses. Our findings have wide implications for how social scientists conceptualize and measure human capital formation across the migratory circuit. Muchos estudios han documentado la alta tendencia a la formacion de negocios entre los migrantes de retorno en relacion con los no migrantes. Aunque los investigadores generalmente estan de acuerdo que los migrantes, que son comunmente considerados como "no capacitados", a menudo aprenden nuevas habilidades en el extranjero, que facilitan su movilidad economica tras su regreso, los investigadores continuan dependiendo de variables proxy faciles de medir pero problematicas tales como el tiempo en el extranjero para predecir vias de movilidad a su regreso. Esta conceptualizacion se mejora al examinar los contextos sociales formales e informales en los que se adquieren habilidades y el tratamiento de las habilidades como una variable multidimensional que incluye habilidades de lenguaje social, tecnicas, y del ingles que utilizamos para probar directamente las perspectivas para la creacion de empresas entre los migrantes que regresan. Sobre la base de una encuesta realizada a 200 migrantes que regresaron y 200 no migrantes en Mexico, encontramos que los migrantes que regresan adquieren y transfieren con exito nuevas capacidades y a menudo aprovechan estas nuevas tecnicas y enfoques para trabajar y poner en marcha nuevos negocios. De hecho, el ajuste de las caracteristicas demograficas y otras variables de capital humano, el incremento de la adquisicion de habilidades y el aumento de transferencias de los retornados con posibilidades en la creacion de empresas en un 200 por ciento relativo a los no migrantes y un 800 por ciento en relacion con los que regresaron.