An Examination of Auditors' Decisions to Use Internal Auditors as Assistants: The Effect of Inherent Risk*

Abstract. Few studies have examined auditors' decisions to use internal auditors as assistants. In addition, those that have investigated this issue have primarily concentrated on the three internal audit factors: objectivity, competence, and work performed. This study expands the research in this area by investigating the impact of inherent risk on auditors' decisions to use internal auditors as assistants. Specifically, the study examines the effect of inherent risk on (1) the extent to which auditors consider factors related to the internal audit function in making decisions to use internal auditors as assistants and (2) the complexity of auditors' decision processes in making such judgments. The results indicate that inherent risk impacts the extent to which internal audit objectivity and work performed affect auditors' decisions to use internal auditors as assistants. In high inherent risk conditions, the results suggest that auditors use a complex configural decision process to evaluate the objectivity and work performed of the internal auditors. Specifically, in the high inherent risk condition, the effect of the work performed by the internal auditors on auditors' decisions to use internal auditors as assistants is contingent upon the level of internal audit objectivity. When objectivity is high, differences in the nature of the work performed by the internal auditors have a significant effect on auditor judgments. However, when objectivity is low, auditors do not appear to consider the work performed by the internal auditors. In the low inherent risk condition, no interactions exist between internal audit objectivity and work performed as auditors appear to use a less complex decision process in evaluating these variables. RA©sumA©. Peu de chercheurs se sont penchA©s sur les dA©cisions des vA©rificateurs de faire appel aux vA©rificateurs internes A titre d'assistants. En outre, ceux qui se sont intA©ressA©s A cette question se sont concentrA©s avant tout sur des facteurs propres A la fonction de vA©rification interne, notamment l'objectivitA© du service de vA©rification interne, sa compA©tence et le travail qu'il accomplit. L'auteur A©largit les perspectives dans ce domaine en analysant l'incidence du risque inhA©rent sur les dA©cisions des vA©rificateurs relatives au service de vA©rification interne. Il examine plus prA©cisA©ment l'incidence du risque inhA©rent sur 1) la mesure dans laquelle les vA©rificateurs tiennent compte des facteurs liA©s A la fonction de vA©rification interne dans leur dA©cision de faire appel aux vA©rificateurs internes A titre d'assistants et 2) la complexitA© du processus dA©cisionnel qu'utilisent les vA©rificateurs dans la formulation de ces jugements. Les rA©sultats indiquent que le risque inhA©rent a des rA©percussions sur la mesure dans laquelle l'objectivitA© du service de vA©rification interne et le travail qu'il accomplit interviennent dans la dA©cision des vA©rificateurs de recourir A l'assistance des vA©rificateurs internes. En situation de risque inhA©rent A©levA©, les rA©sultats obtenus donnent A penser que les vA©rificateurs utilisent un processus dA©cisionnel configurationnel complexe pour A©valuer l'objectivitA© des vA©rificateurs internes et le travail qu'ils accomplissent. Pour Aatre plus prA©cis, en situation de risque inhA©rent A©levA©, l'incidence du travail accompli par les vA©rificateurs internes sur la dA©cision des vA©rificateurs dA©pend du niveau d'objectivitA© du service de vA©rification interne. Lorsque l'objectivitA© est A©levA©e, les diffA©rences dans la nature du travail accompli par les vA©rificateurs internes ont une incidence marquA©e sur le jugement des vA©rificateurs. Toutefois, lorsque l'objectivitA© est faible, les vA©rificateurs ne semblent pas prendre en considA©ration le travail accompli par les vA©rificateurs internes. En situation de risque inhA©rent faible, il n'existe aucune interaction entre l'objectivitA© du service de vA©rification interne et le travail accompli, A©tant donnA© que les vA©rificateurs semblent recourir A un processus dA©cisionnel moins complexe pour A©valuer ces variables.