Ανάλυση των Μη Εξυπηρετούμενων Δανείων και το σχέδιο «Ηρακλής»
Creators: name: Ευριπίδης, Χριστόδουλος Κυριάκου
Publisher: name: Aristotle University of Thessaloniki
Year: 2024
Subjects: Μη εξυπηρετούμενα Δάνεια (ΜΕΔ)
Γραμμική Παλινδρόμηση
Ανάλυση Κύριων Συνιστωσών
Σχέδιο ¨Ηρακλής¨
Κατανομή Τύπου Φάσεων
Σταδιακή Επιλογή βήμα σε βήμα
Τμηματική Ανάλυση
Χρονοσειρά ARIMAX
Non-Performing Loans (NPLs)
Linear Regression
Principal Component Analysis (PCA)
"Hercules" Project
Phase Type Distribution
Stepwise regression
Segmental Analysis
Time Serie ARIMAX.

description: Η παρούσα διπλωματική εργασία εξετάζει το φλέγον ζήτημα των μη εξυπηρετούμενων δανείων (ΜΕΔ) στην Ελλάδα, με έμφαση στην εφαρμογή του σχεδίου ¨Ηρακλής¨. Τα ΜΕΔ αποτελούν έναν από τους βασικότερους παράγοντες που επηρέασαν αρνητικά το ελληνικό τραπεζικό σύστημα κατά τη διάρκεια της οικονομικής κρίσης, ενώ εξακολουθούν να διαδραματίζουν σημαντικό ρόλο στη χρηματοοικονομική σταθερότητα της χώρας. Στο πλαίσιο της εργασίας, επιχειρούμε να μελετήσουμε τους παράγοντες που επηρεάζουν τη διαμόρφωση των ΜΕΔ και να αξιολογήσουμε την αποτελεσματικότητα της αντιμετώπισης των πολιτικών, εστιάζοντας στη λειτουργία του μηχανισμού ¨Ηρακλής¨. Πρόκειται για έναν μηχανισμό, ο οποίος σχεδιάστηκε για τη μείωση του βάρους των κόκκινων δανείων στους ισολογισμούς των τραπεζών. Στην ανάλυση που ακολουθεί, χρησιμοποιούνται μακροοικονομικοί δείκτες, όπως το ΑΕΠ, η ανεργία, ο πληθωρισμός και το δημόσιο χρέος, καθώς και τραπεζικοί δείκτες, όπως η ρευστότητα, η κεφαλαιακή επάρκεια και η απόδοση ιδίων κεφαλαίων. Μέσα από την παρούσα μελέτη, επιχειρείται να αποσαφηνιστούν οι σχέσεις μεταξύ των εν λόγω δεικτών και της εξέλιξης των μη εξυπηρετούμενων δανείων στην Ελλάδα. Η προσέγγιση αυτή επιδιώκει παράλληλα να φωτίσει τη συνολική εικόνα της τραπεζικής σταθερότητας στην Ελλάδα και τον ρόλο των πολιτικών παρεμβάσεων στη βελτίωση της κατάστασης. Επομένως, στην παρούσα εργασία θα ελεγχθεί αν βοήθησε σημαντικά το σχέδιο ¨Ηρακλής¨ στην μείωση των κόκκινων δανείων, με χρήση στατιστικών μοντέλων όπως είναι τα μοντέλα χρονοσειρών ARIMAX όπως επίσης θα εκτιμηθεί η πιθανότητα να μην ξεπερνά ο δείκτης των ΜΕΔ ένα συγκεκριμένο όριο με χρήση κατανομών τύπου φάσεων.
description: This thesis examines the critical issue of non-performing loans (NPLs) in Greece, with a focus on the implementation of the "Hercules" plan. NPLs have been one of the key factors that adversely affected the Greek banking system during the economic crisis and continue to play a significant role in the country’s financial stability. This study aims to better understand the factors influencing the formation of NPLs and to evaluate the effectiveness of policies designed to address them, with a particular emphasis on the operation of the "Hercules" mechanism. This mechanism is designed to alleviate the burden of bad loans from the balance sheets of banks. The analysis employs macroeconomic indicators such as GDP, unemployment, inflation, and public debt, as well as banking indicators like liquidity, capital adequacy, and return on equity. Through this study, an effort is made to clarify the relationships between these indicators and the evolution of non-performing loans in Greece. This approach aims to shed light on the overall picture of banking stability in Greece and the role of policy interventions in improving the situation. Consequently, this thesis will assess whether the "Hercules" plan significantly contributed to the reduction of non-performing loans using statistical models, such as ARIMAX time-series models, and will estimate the probability of the NPL ratio remaining below a specific threshold through the use of phase-type distribution models.