chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
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문서 구조의 분석 방법 2015년 11월 19일 문서 디지털 복원 시스템 및 방법 2015년 2월 26일 텍스트와 디지털 잉크를 포함하는 대용량 문서의 교차 검색 시스템 및 방법 2015년 1월 27일 음성인식을 통해 이벤트를 발생시키기 위한 장치 및 방법 2014년 12월 15일 음성인식을 통해 컨트롤 객체를 선택하기 위한 장치 및 방법 2014년 12월 15일 음성인식을 통해 컨트롤 객체를 선택하기 위한 장치 및 방법 2014년 9월 30일 디지털 잉크 데이터 매칭방법 및 매칭장치 2014년 8월 21일 잉크 텍스트 데이터 편집장치 및 잉크 텍스트 데이터 편집방법 2013년 12월 2일 멀티 필기입력 창을 이용한 문자 입력장치 및 문자 입력방법 2013년 11월 20일 전자사전 어플리케이션이 설치된 휴대용 단말기 및 휴대용 단말기의 전자사전 어플리케이션으로 통합된 사전 정보를 제공하는 방법 2013년 7월 26일 무산소 운동장치 2012년 7월 16일 다중인식 음성 인터페이스장치 및 그 방법 2012년 6월 20일 개선된 연속 필기 입력 장치 및 그 방법 2012년 5월 3일 문서 편집 기능을 갖는 필기 입력 장치 및 그 방법 2012년 4월 26일 필기 입력 장치 및 그 방법 2012년 2월 28일 이동통신 단말기용 카메라 자동제어방법 2012년 1월 30일 키보드 독립형 필기 입력 장치 2012년 1월 19일 스텝 테스트 측정기와 이를 이용한 스텝 운동 관리 시스템 2010년 8월 24일 한글 문자 입력 장치 2010년 1월 12일 발성자 거리 특성에 강인한 음성인식 장치 및 그 방법 2008년 8월 26일 휴대용 운동이력 관리장치 2008년 8월 22일 휴대용 운동처방기 2008년 6월 11일 운동처방시스템 및 운동처방방법 2005년 11월 25일 전자 잉크 데이터 형성 방법 및 이를 이용한 데이터 통신방법 2004년 7월 29일 건강인증서버 및 건강관리시스템 2004년 7월 29일 말초혈관 맥파 진단 시스템 2003년 12월 31일 운동기구 제어시스템 및 운동기구 제어방법 2003년 12월 19일 인공지능형 운동기구 제어시스템 및 방법 2003년 8월 25일 나. 상표권 보고서 작성 기준일 현재 당사가 보유하고 있는 상표권은 총 68개이며, 그 자세한 현황은 다음과 같습니다. 순번 명칭 상품분류 등록번호 등록일 2021년 1월 27일 2021년 1월 5일 Dr. Selvy 2019년 4월 17일 ONFIT 2019년 4월 15일 ONFIT 2019년 4월 15일 ONFIT 2019년 4월 2일 Dr. Selvy 2019년 2월 26일 Dr. Selvy 2019년 2월 26일 Dr. Selvy 2019년 2월 26일 Dr. Selvy 2019년 2월 26일 Dr. Selvy 2019년 2월 22일 2018년 12월 13일 SELVAS 2017년 8월 16일 Selvy 2017년 7월 31일 SELVAS 2017년 7월 17일 ONFIT 2017년 7월 5일 Selvy 2017년 5월 24일 Selvy 2017년 4월 10일 Selvy 2017년 4월 10일 SELVAS 2017년 4월 3일 Selvas 2017년 3월 16일 Selvas 2017년 3월 3일 Selvas 2016년 12월 29일 CamReader 2016년 9월 22일 SMART GYM 2015년 9월 9일 SMART GYM 2015년 9월 9일 HELMAS 2015년 3월 16일 2015년 1월 20일 2015년 1월 20일 2014년 12월 23일 2014년 11월 21일 2014년 11월 21일 2014년 11월 21일 셀바스 2014년 1월 21일 selvas 2014년 1월 21일 셀바스 2014년 1월 21일 selvas 2014년 1월 21일 셀바스 2014년 1월 21일 selvas 2014년 1월 21일 셀바스 2014년 1월 21일 selvas 2014년 1월 21일 selvas 2014년 1월 21일 셀바스 2014년 1월 21일 selvas 2013년 12월 23일 셀바스 2013년 12월 23일 디오텍
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DIOTEK 2013년 4월 26일 디오텍 DIOTEK 2013년 2월 19일 디오펜 DioPen 2013년 2월 18일 Selvas 2012년 12월 26일 Selvas 2012년 9월 27일 DioDict 2012년 9월 14일 모비렌즈 MobiLens 2012년 6월 20일 디오딕 2012년 6월 11일 핑거팝 FingerPop 2012년 1월 5일 2011년 10월 26일 세이딕 SayDic 2011년 4월 21일 모비리더 MobiReader 2011년 4월 18일 2010년 9월 1일 2007년 9월 19일 2007년 7월 19일 2007년 6월 1일 2007년 6월 1일 My Coach 2004년 6월 8일 O2 RUN 2003년 2월 21일 O2bike 2002년 9월 2일 O2 run 2002년 9월 2일 O2runner 2002년 9월 2일 주식회사 디오텍 DIOTEK Co.,Ltd. 2001년 10월 30일 1997년 4월 17일 1997년 2월 13일
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II. 임의적립금등의 이입액 합계 III. 이익잉여금처분액(결손금처리액) IV. 차기이월미처분이익잉여금(미처리결손금) 32. 영업수익(1) 수익 원천당사의 주요 수익은 소프트웨어 라이선스 접근권 및 사용권 제공과 소프트웨어 개발 용역 제공입니다. (2) 수익의 구분고객과의 계약에서 생기는 수익을 수익인식 시기에 따라 구분한 사항은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 인공지능기반기술 인공지능응용솔루션 전자사전 합계 일정 시점에 이전되는 재화 상품 매출 라이선스-사용권 매출 소계 기간에 걸쳐 이전되는 용역: 로열티 매출 라이선스-접근권 매출 용역-개발 매출 용역-유지보수 매출 소계 합계 (단위: 천원) 구분 인공지능기반기술 인공지능응용솔루션 전자사전 합계 일정 시점에 이전되는 재화 상품 매출 라이선스-사용권 매출 소계 기간에 걸쳐 이전되는 용역: 로열티 매출 라이선스-접근권 매출 용역-개발 매출 용역-유지보수 매출 소계 합계 한편, 당사는 국내를 주요기반으로 사업을 영위하고 있으므로 대부분의 거래가 국내에서 발생하고 있으며, 당기 중 매출액의 10% 이상을 차지하는 고객은 "가"사(社)이며 3,195,299천원을 구성합니다. (3) 수행의무와 수익인식 정책수익은 고객과의 계약에서 약속된 대가를 기초로 측정됩니다. 당사는 고객에게 재화나 용역에 대한 통제가 이전될 때 수익을 인식합니다. 고객과의 계약에서의 수행의무의 특성과 이행시기, 유의적인 대금 지급조건과 관련하여 전기부터 적용하고 있는 수익인식 정책은 다음과 같습니다. 구분 재화나 용역의 특성, 수행의무 이행시기, 유의적인 지급조건 변경된 회계정책 라이선스 사용권 제공 당사는 고객과의 계약에 따라 소프트웨어 라이선스 사용권을 제공하고 있고, 라이선스 제공의무 외에 계약상 고객에게 이전할 다른 재화나 용역은 없습니다. 기업회계기준서 제1115호 적용 시 당 라이선스 계약은 라이선스를 부여한 시점에 존재하는 지적재산을 사용할 권리에 해당하며, 이는 라이선스를 이전하는 시점에 고객이 라이선스의 사용을 지시할 수 있고 라이선스에서 생기는 나머지 효익의 대부분을 획득할 수 있음을 의미합니다. 당사는 기업회계기준서 제1115호적용 시에도 과거 회계기준과 동일하게 소프트웨어 사용권을 제공하는 약속을 한 시점에 이행하는 수행의무로 회계처리하므로, 기업회계기준서 제1115호 적용이 재무제표에 미치는영향은 없습니다. 라이선스 접근권 제공 당사는 고객과의 계약에 따라 소프트웨어 라이선스 접근권을 제공하고 있고, 라이선스 접근권 제공의무 외에 계약상 고객에게 이전할 다른 재화나 용역은 없습니다. 기업회계기준서 제1115호 적용 시 당 라이선스 계약은 지적재산에 대한 접근권에 해당하며, 고객은 기업이 수행하는 대로 기업의 수행에서 제공하는 효익을 동시에 얻고 소비하는 것을 의미합니다. 당사는 기업회계기준서 제1115호 적용 시에도 과거 회계기준과 동일하게 소프트웨어 접근권을 제공하는 기간에 걸쳐 수행하는 의무로 회계처리하므로, 기업회계기준서 제1115호 적용이 재무제표에 미치는 영향은 없습니다. 소프트웨어 개발 용역 제공 당사는 고객과의 계약에 따라 고객이 지정한 사양에 따른 소프트웨어 개발을 수행하고 있습니다. 기업회계기준서 제1115호 적용 시 당 소프트웨어 개발 용역 계약은 기업이 수행하여 만들어지거나 가치가 높아지는 대로 고객이 통제하는 자산을 기업이 만들거나 그 자산 가치를 높이는 것을 의미합니다. 당사는 기업회계기준서 제1115호 적용 시에도 과거 회계기준과 동일하게 소프트웨어 개발 용역이 기간에 걸쳐 수행하는 의무로 회계처리하므로, 기업회계기준서 제1115호 적용이 재무제표에 미치는영향은 없습니다. 33. 영업비용영업비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 급여 잡급 퇴직급여 복리후생비 여비교통비 접대비 통신비 세금과공과금 감가상각비 지급임차료 보험료 차량유지비 경상연구개발비 운반비 교육훈련비 도서인쇄비 주식보상비용 사무용품비 소모품비 지급수수료 광고선전비 판매촉진비 대손상각비 건물관리비 무형자산상각비 협회비 합계 34. 비용의 성격별 분류비용의
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성격별 분류는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 로열티지급액 종업원급여 주식보상비용 감가상각비 무형자산상각비 지급수수료 대손상각비(환입) 기타비용 합계 35. 금융수익 및 금융비용 금융수익 및 금융비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 금융수익: 이자수익 외환차익 외화환산이익 금융보증계약부채환입 합계 금융비용: 이자비용 외화환산손실 당기손익공정가치측정금융자산손상차손 합계 기타수익 및 기타비용 기타수익 및 기타비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 기타수익: 외환차익 외화환산이익 임대료수익 투자자산처분이익 유형자산처분이익 종속기업투자주식처분이익 매각예정자산처분이익 대손충당금환입 잡이익 합계 기타비용: 외환차손 외화환산손실 유형자산처분손실 무형자산처분손실 무형자산손상차손 투자부동산상각비 잡손실 합계 7. 법인세비용 (1) 법인세비용의 주요 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 당기법인세 당기손익에 대한 당기법인세 자본에 직접 가감된 법인세비용 일시적차이로 인한 이연법인세 변동액 법인세비용 (2) 법인세비용차감전순이익과 법인세비용간의 관계는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 법인세비용차감전순손익 법인세율로 계산된 법인세비용 조정사항 세무상 과세되지 않는 수익/비용 공제감면 및 추가납부세액 미인식 일시적차이및이월결손금 이연법인세 변동 기타차이(세율변동차이 및 법인세 추납액 등) 법인세비용 (3) 자본에 직접 가감되는 항목과 관련된 법인세의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 재평가잉여금 (4) 이연법인세자산(부채)의 변동내역은 다음과 같습니다. ① 당기 (단위: 천원) 구분 기초 당기손익 반영 자본에 직접 반영 기말 이연법인세부채 : 미수수익 퇴직연금운용자산 토지 건물 사용권자산 이자수익(현할차) 소계 이연법인세자산 : 손실충당금 확정급여채무 직원급여 장기종업원충당부채 무형자산 국고보조금 관계기업투자 금융보증부채 리스부채 임차보증금(현할차) 당기손익인식_공정가치즉정금융자산 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 등 소계 세무상결손금 및 일시적차이에 의한 이연법인세 합계 이연법인세자산 미인식액 이연법인세자산(부채) 인식 합계 ② 전기 (단위: 천원) 구분 기초 당기손익 반영 자본에 직접 반영 기말 이연법인세부채 : 미수수익 퇴직연금운용자산 토지 건물 사용권자산 이자수익(현할차) 소계 이연법인세자산 : 손실충당금 확정급여채무 직원급여 장기종업원충당부채 감가상각비 무형자산 국고보조금 관계기업투자 금융보증부채 리스부채 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 등 소계 세무상결손금 및 일시적차이에 의한 이연법인세 합계 이연법인세자산 미인식액 이연법인세자산(부채) 인식 합계 (5) 당기말 현재 이연법인세자산으로 인식되지 않은 미사용세액공제의 만료시기는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 미사용세액공제 2~3년 3년 초과 합계 38. 주당이익 (1) 기본주당이익(손실)기본주당이익(손실)은 당사의 보통주당기순손익을 당사가 매입하여 자기주식으로 보유하고 있는 보통주를 제외한 가중평균유통보통주식수로 나누어 산정하였습니다. (단위: 천원, 주) 구분 당기 전기 보통주당기순이익(손실) 가중평균유통보통주식수 기본주당이익(손실) 128원 (68)원 (2) 희석주당이익 희석성 잠재적보통주는 희석 효과가 없으므로 당기 희석주당이익을 계산할 때 고려하지 않았으며, 이에 희석 당기순이익을 희석성 잠재적 보통주로 나누어 산정한 희석주당이익은 기본주당이익과 같습니다. 당기말 현재 당사가 보유하고 있는 희석성 잠재적보통주는 주석 29번을 참고하시기 바랍니다. 39. 특수관계자거래 (1) 특수관계자 현황특수관계회사 현황은 하기와 같습니다. 구분 당기말 전기말 당사의 종속기업 ㈜셀바스헬스케어 ㈜셀바스헬스케어 당사의 관계기업 (주)셀바스(*2) (주)셀바스(*2) (주)인프라웨어(*3) 기타 특수관계자 (주)셀바스게임즈(*2) (주)셀바스게임즈(*2) 타운스테일(*2) 타운스테일(*2) (주)쉬프트웍스(*4)
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(주)아이앤브이게임즈(구.(주)셀바스엠)(*4) (*1) 당사의 종속기업인 (주)셀바스헬스케어의 종속기업입니다.(*2) 당기 중 (주)셀바스 및 (주)셀바스게임즈는 법원으로부터 파산선고를 받아 파산절차 진행중에 있으며, (주)타운스테일은 파산절차가 종결되었습니다 (*3) 전기 중 매각예정비유동자산으로 재분류 한 후, 당기 중 매각 완료하였습니다.(*4) 당기 중 매각 완료 된 ㈜인프라웨어의 종속기업입니다.. (2) 특수관계자와의 주요 거래내역은 다음과 같습니다
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II. 사업의 내용 ◆click◆『수주상황』 삽입 11011#*_수주상황.dsl 1. 사업의 개요 가. 업계의 현황 글로벌 화장품 산업은 전 세계적 불황에도 불구하고 수요를 지속적으로 창출해내는 미래 유망산업으로 위상을 넓혀가고 있다. 특히 새로운 소비 트렌드 부상과 신흥시장의 발전가능성으로 앞으로의 성장이 더욱 기대되는 분야입니다.Euromonitor 자료에 의하면 2017년 세계 화장품 시장규모는 4,648억 달러로 전년대비 1.1% 증가했습니다. 화장품 선진시장인 북미·유럽에서의 재정위기 등으로 2016년 화장품 산업의 성장이 다소 둔화되었지만 2017년을 기점으로 다시 반등하는 추세입니다. 향후 2022년 세계 화장품 시장규모는 4,487억 달러로 꾸준한 증가세를 보일 것으로 전망됩니다.화장품 산업은 패션 산업과 마찬가지로 유행에 민감한 산업으로 제품의 라이프사이클이 짧은 특성을 가지고 있습니다. 이는 제품의 주요 고객이 여성으로서 트렌드에 민감한 특성을 가지고 있기 때문입니다. SNS, 인터넷 및 모바일 매체의 발달에 따라 트렌드 변화의 속도가 한층 빨라지고 있으며, 이에 따라 화장품의 유행도 빠르게 변화하고 있습니다. 이에 주요 화장품 기업들은 빠르게 변화하는 트렌드에 맞추어 새로운 기능 및 디자인의 신제품 출시가 이루어지고 있습니다.2000년대 초반 국내 화장품 유통 전성기였던 원브랜드숍은 동시다발적인 유통 환경과 소비패턴의 변화에 따라 최근 점포수가 급격히 줄어들고 있습니다. 최대 경쟁자인 H 시장 잠식이 가장 큰 요인으로 관측됩니다. 대기업이 주도하는 H 스토어들은 꾸준히 성장하고 있으며 이와 비슷한 오프라인 멀티화 추세가 지속되고 있습니다. 현재 H 3사 매장 총수는 1512개로로 2017년(1356개), 2018년(1490개)에 이어 3년 연속 성장하고 있습니다.온라인에서도 유통시장의 변화가 일어나고 있습니다. 온라인으로 구매할 수 있는 화장품 브랜드가 많아진 것도 로드숍의 성장세가 꺾인 주요 원인 중 하나입니다. 특히 국내 화장품 업계는 소셜네트워크서비스(SNS)를 사업의 핵심도구로 활용하고 있습니다. 단순히 제품 홍보 차원에서 끝나는 것이 아니라 제품의 개발 단계부터 판매까지 SNS 중심으로 운영해 실제 매출과 고객 유입률에도 긍정적 효과를 보고 있습니다. 하지만 원브랜드숍의 전성시대를 보냈듯이 H 온라인 시장 역시 계속 호황 일 수만은 없습니다. H 간 경쟁이 더욱 치열해질 전망 가운데 화장품 업계에서는 유통채널에 대한 다각화 모색과 함께 소비자 트렌드에 빠르게 대응할 수 있는 전략을 마련 할 것으로 예상됩니다. 나. 회사의 현황 (1) 영업개황 (주)에이블씨엔씨는 회사를 설립할 당시 기존 화장품 시장의 유통구조, 생산구조의 모순을 시정하려는 노력 끝에 화장품업계에 일대 파란을 일으키며 '미샤(MISSHA)'라는 브랜드는 물론 '브랜드숍'이라는 시장을 탄생시켰습니다. 이후 모방 브랜드들이 앞다투어 시장에 진입하고 몇몇 대기업까지 브랜드숍 사업에 적극 진출해 현재 브랜드숍 시장은 큰 규모로 발전했습니다.회사는 유연하고 전략적인 제품 개발과 효율적인 가맹점 지원과 관리, 고객 커뮤니케이션을 통한 고객만족을 최우선으로 한 차별화 전략으로 장기적 성장 동력을 마련하고 글로벌 비젼을 수립해 매스티지의 브랜드 가치를 더욱 확고히 할 것입니다.에이블씨엔씨는 국내는 물론 일본, 중국, 미국 시장은 현지법인을 두어 철저한 현지화 전략을 꾀하는 동시에 품질력을 기반으로 시장확장 노력에 최선을 다하고 있습니다. 향후 유럽과 중동 및 남미 지역으로 시장을 적극 확대하여 전세계적인 네트워크를 구축, 해외시장에서도 독보적인 지위를 선점할 수 있도록 최선을 다할 예정이며 주요 전략지역의 현지 트렌드를 수집해 글로벌 브랜드에 부합하는 제품을 신속히 출시해 고객의 니즈에 부합하는 '고객 우선주의'의 가치를 실현시킬 것입니다. (2) 공시대상 사업부문의 구분 구 분 주요 제품 매출비중 화장품 사업부문 기초화장품, 메이크업 제품 등 - 당사는 보고서 제출일 현재 화장품 단일 사업부문으로 구성되어 있습니다. (3)
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시장점유율 시장점유율에 대한 공신력 있는 자료가 없어 시장 점유율에 대한 기재를 생략합니다. (4) 시장의 특성 화장품 산업은 정밀화학산업분야 중 중요한 사업으로 첨단과학의 응용을 통해 고부가가치를 창출할 수 있는 미래유망산업이며, 아름다움과 삶의 풍요로움을 제공하는 산업인 동시에 인체에 사용되므로 엄격한 규제를 받고 있는 산업이기도 합니다. 이러한 화장품 산업의 특성을 좀더 자세히 살펴보자면 다음과 같습니다. 첫째, 화장품산업은 고부가가치 산업입니다. 화장품산업은 화학, 생물과학, 약학, 생리학 등 기초과학과 응용기술이 복합적으로 작용되는 전형적인 정밀화학공업의 한 분야로 기술집약적인 고부가가치의 산업입니다. 화장품산업은 정밀화학공업의 일반적 특징인 고부가가치성을 가지고 있는데 최근 시장개방에 따른 수입품의 증가와 신규기업의 대거 진출로 수익성이 크게 악화되긴 했으나 제조업 전체와 비교해 볼 때 여전히 높은 수익구조를 유지하고 있습니다. 둘째, 화장품 산업은 하이테크산업입니다. 화장품산업은 단순한 제조업이 아닌 연구개발의 비중이 점점 더 강화되고 있는 하이테크산업으로 발전하고 있습니다. 최근 늘어나고 있는 고기능성 화장품에 대한 수요와 맞물려 화장품산업은 더더욱 고기술에 의존하는 하이테크산업으로 발전하고 있습니다. 셋째, 화장품은 유행에 민감한 대표적인 패션상품입니다. 화장품은 타업종에 비해 기호성과 유행성이 강하며 제품의 라이프사이클이 짧아 신상품의 개발이 빈번한 특성을 지니고 있어 시장에서도 이러한 경향이 반영되고 있습니다. 또한 소득탄력성이 비교적 큰 상품으로 소득수준의 향상에 따라 수요가 증가하는 추세를 보이고 있습니다. 판매자의 입장에서는 질적 차이가 인식되지 않는 시장구조를 가지고 있어 포장방법, 대중광고 등이 주요한 판매경쟁력이 되고 있습니다. 넷째, 전형적인 다품종 소량생산 제품으로 비교적 소규모 자본 투자형 산업입니다. 화장품산업은 제품설비가 소규모이고 공간활용을 집약화할 수 있는 생산방식을 취하고 있어 적은 규모의 설비투자로도 생산이 가능할 뿐만 아니라 중소기업도 전문화를 추구할 수 있는 산업이라 하겠습니다. 다섯째, 화장품 산업은 선진화 되어가는 글로벌 산업 입니다. 인종에 따른 피부특성 및 화장습관의 차이로 인해 지금까지 대부분의 국가에서는 내수중심 산업으로 발전해 왔으나 선진화된 공법과 정제된 고급 원료의 사용으로 인해 점차 선진화 되어가는 면모를 보이고 있습니다. 여섯째, 화장품시장은 과점적 경쟁시장입니다. 화장품시장은 상위 2개사가 국내 화장품시장의 거의 절반을 차지하고 있어 과점구조를 이루고 있습니다. 이러한 과점현상은 80년대 이후 판매경쟁이 심화되면서 자금동원력이 양호한 상위기업들의 시장지배력이 강화된 데 기인합니다. 일곱째, 화장품 산업은 다른 산업에 비해 방문판매, 제도판매, 업소판매, 일반판매, 온라인 판매 등 다양한 유통경로를 형성하고 있습니다. (5) 신규사업 등의 내용 및 전망 당사는 보고서 제출일 현재, 이사회 결의 등을 통하여 향후 새로이 추진하기로 구체화된 신규사업부문은 없습니다. 2. 주요 제품 및 서비스에 관한 사항 등 가. 주요 제품 등의 현황 (단위 : 천원, %) 사업부문 매출유형 품 목 구체적용도 주요상표 등 구분 매출액 비율(%) 화장품사업부문 제 품 기 초 노화된 피부를 개선 타임 레볼루션, 니어스킨,수퍼 아쿠아, 한방 미사(美思) 등 수 출 내 수 합 계 색 조 눈 주위를 촉촉하게 유지 등 수 출 내 수 합 계 바디 손상모발 개선 등 프로큐어, 미샤, 로 드 퍼퓸 등 수 출 내 수 합 계 소 품 화장을 용이하게 함 M, The Style, 미샤, 시그너처 등 수 출 내 수 합 계 남 성 피지 과잉 분비 조절 등 미샤 포 맨 등 수 출 내 수 합 계 기 타 기 타 수 출 내 수 합 계 합 계 수 출 내 수 합 계 상 품 미샤, The Style 등 수 출 내 수 합 계 기 타 판촉상품(임대수익 등 포함) 수 출 내 수 합 계 총 계 수 출 내 수 합 계 나. 주요 제품 등의 가격변동추이 (단위 : 원/개) 사업부문 매출유형 품 목 상표 제21기
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제20기 제19기 화장품사업부문 제품 및 상품 기 초 타임레볼루션 나이트리페어 사이언스 액티베이터 앰플 미사 초공진 영안고 타임레볼루션 더퍼스트 트리트먼트에센스 색 조 퍼펙트 커버 비비크림 미샤 디오리지널 텐션팩트 미샤 시그너처듀이루즈 바디 미샤 프리미엄 알로에 수딩젤 미샤 올오버퍼퓸미스트 (페어앤로즈) 미샤 프로큐어 실키코팅 헤어 에센스 소 품 미샤 소프트5겹 코튼시트 미샤 에어인퍼프(4P) 남 성 미샤포맨 익스트림 리뉴 스킨 미샤포맨 라이트업 비비크림 3. 주요 원재료에 관한 사항 (단위 : 천원, %) 사업부문 매입유형 품 목 구체적용도 매 입 액 비율(%) 주요 매입처 화장품사업부문 외주가공비 기 초 노화된 피부를 개선 (주)잇츠한불, 나우코스 등 색 조 눈 주위를 촉촉하게 유지 등 신세계인터코스코리아, 쓰리애플즈코스메틱스 등 바디 손상모발 개선 등 잉글우드랩코리아, 조이산업 등 남 성 피지 과잉 분비 조절 등 코스맥스, 코스메카코리아 등 기 타 샘플 등 코스맥스, 코스메카코리아 등 합 계 원 료 코스맥스 등 상 품 기 초 노화된 피부를 개선 씨엔에프, 엘루오 등 색 조 눈 주위를 촉촉하게 유지 등 제이씨코리아, 코스맥스 등 바디 손상모발 개선 등 잉글우드랩코리아 드 소 품 화장을 용이하게 함 신세대, 고려퍼프 등 남 성 피지 과잉 분비 조절 등 한국오츠카제약㈜, 애경산업㈜ 등 기 타 샘플 등 나우스, (주)디자인에이지 등 합 계 부 재 료 용 기 에이치앤비이십일, 화남산업 등 캡 신영, 삼화플라스틱 등 케이스 국일특수인쇄, 비준, 미영(법인) 등 펌 프 삼화플라스틱, 신양산업 등 기 타 비준, 혜원, 국일특수인쇄 등 합 계 총 합 계 4. 생산 및 설비에 관한 사항 가. 생산에 관한 사항 회사는 2018년 2월부터 당사의 외주가공업체에 생산설비 일체를 임대하고 자체생산을 중단하였으며, 2020년 1월 평택공장의 매각을 완료하였습니다. 나. 설비의 신설ㆍ매입 계획 등 현재 이사회에서 결정된 향후 설비의 신설 및 매입 계획 등은 없습니다. 5. 매출에 관한 사항 가. 매출실적 (단위 : 천원) 사업부문 매출유형 제21기 제20기 제19기 화장품사업부문 제품매출 수 출 내 수 합 계 상품매출 수 출 내 수 합 계 기타매출 수 출 내 수 합 계 에이블씨엔씨합계 수 출 내 수 합 계 종속법인 (주)미팩토리 (주)생활도감 (주)GM홀딩스 (주)닥터셀라피 (주)제아H 일 본 중 국 미 국 합 계 연결조정 연결매출액 나. 판매경로 및 판매방법 등 (1) 판매경로별 매출액 비중 사업부문 판매경로 매출비중(%) 비고 제21기 제20기 제19기 화장품사업부문 On-Line 가맹점 직영점 수 출(*) 기 타 합 계 (*) 직수출 및 벤더를 통한 간접 수출액도 포함됨. (2) 판매방법 및 조건 당사의 제품판매경로는 크게 가맹점을 통한 판매, 직영점을 통한 판매, 인터넷을 통한 판매로 구분할 수 있으며 대금회수 방법과 부대비용의 부담은 아래와 같습니다.① 대금회수 : 온라인의 경우 화장품 주문과 함께 입금을 받고나서 제품을 발송, 가맹점의 경우 선입금 후발송.② 부대비용의 부담 : 제품 운송비 등 제반 비용은 회사에서 부담. (3) 판매전략 ① 중심상권 선점을 통한 시장지배력 강화② 해외시장 진출을 통한 매출 확대③ 제품력 강화 및 신제품 출시로 고객만족 극대화 및 신규고객 창출 6. 수주상황 당사의 주요 판매경로(직영점, 가맹점, 온라인등)의 특성상 주문이 단기 발주형식으로 이루어지고 있어, 시장상황에 따른 제품별 변동요인이 매우 크기 때문에 수주상황은 작성하지 아니하였습니다. . 시장위험과 위험관리 가. 자본위험관리 회사는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서의 존속가능성을 보장할 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 회사의 자본구조는 차입금에서 현금및현금성자산 등을 차감한 순금융부채와 자본으로 구성되어 있습니다. 한편, 보고기간종료일 현재 회사가 자본으로 관리하고 있는 항목의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원). 구 분 당기말 전기말 차입금 총계 차감: 현금및현금성자산
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단기금융자산 순금융부채(자산) 자본총계 순부채 비율 순자산이므로 산출하지 않음 나. 금융위험관리 회사는 금융상품과 관련하여 신용위험, 유동성위험, 환위험, 이자율위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 회사의 위험관리는 회사의 재무적 성과에 영향을미치는 잠재적 위험을 식별하여 회사가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는것을 그 목적으로 하고 있습니다. (1) 신용위험 신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약 상의 의무를 만족시키지못할 경우 당사에게 발생하는 재무적인 손실입니다. 회사가 노출된 신용위험은 주로 각 고객의 개별적인 특성의 영향을 받습니다. 대부분의 고객들이 회사와 다년간 거래해 오고 있으며, 손실은 자주 발생하지 않았습니다. 또한 회사의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 거래처별 특성의 영향을 받습니다. 회사는 대금 결제조건을 결정하기 이전에 신규 거래처에 대해 개별적으로 신용도를 검토하고 있으며, 기존 거래처에 대해서는 신용도를 재평가하여 신용도를 재검토하고 있습니다.회사는 매출채권 및 기타채권에 대해 발생할 것으로 예상되는 손실에 대해 대손충당금을 설정하고 있습니다. 또한 회사는 신용위험을 관리하기 위하여 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 회수지연현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다. 한편, 보고기간종료일 현재 신용위험의 최대 노출금액은 채권의 장부금액이며, 연령별 매출채권의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원). 구 분 정상 1개월이내 연체 2개월이내 3개월이상 합계 매출채권 기대손실율 손실충당금 (2) 유동성위험 회사는 충분한 현금및현금성자산 등을 보유하고 활발한 영업활동을 통해 신용한도 내에서 자금 여력을 탄력적으로 유지하고 있습니다. 영업관련 금융부채의 경우 구매 후 통상 3개월 이내에 결제하는 것을 원칙으로 하고 있어, 대부분의 유동성 금융부채의 만기는 3개월 이내입니다. 월별 지급될 자금을 상회하는 현금및현금성자산 등을 보유함으로써 유동성을 관리하고 있습니다. 구 분 6개월이내 1년 이내 5년 이내 합계 차입금 리스부채 매입채무 및 기타금융부채 (3) 시장위험 1) 환위험관리 회사는 보고통화와 다른 수입과 지출로 인해 외화 환포지션이 발생하며, 환포지션이 발생하는 주요 외화로는 USD, JPY 등이 있습니다. 당사는 외화로 표시된 채권과 채무의 환노출 위험을 주기적으로 평가, 관리 및 보고하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다(단위:천원). 구 분 당 기 전 기 자 산 부 채 자 산 부 채 USD JPY CNY 합 계 회사는 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.(단위:천원). 구 분 당 기 전 기 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 USD JPY CNY 합 계 2) 이자율위험 이자율 위험은 미래 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동 금리부 조건의 차입금과 예금에서 발생할 수 있습니다. 회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 이를 위해 근본적으로 내부 자금 공유 확대를 통한 외부차입 최소화, 고금리 차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시 및 대응방안 수립 등을 통해 선제적으로 이자율 위험을 관리하고 있습니다. 회사는 대부분 만기가 1년 이하인 고정 금리부 자산에 투자하고 있으며, 이 경우 시장이자율이 상승할 경우 해당 공정가치가 하락할 위험에 존재합니다. 그러나 단기예금에 투자되어 있어 공정가액의 변동위험은 미미한 실정입니다. 8. 연구개발활동 가. 연구개발 담당조직 연구개발조직도(20120330).jpg
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연구개발조직도 나. 연구개발비용 (단위 : 천원) 과 목 제21기 제20기 제19기 비 고 원 재 료 비 인 건 비 감 가 상 각 비 위 탁 용 역 비 기 타 연구개발비용 계 회계처리 판매비와 관리비 제조경비 개발비(무형자산) 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100] 다. 연구개발실적 연구분야 연구결과 및 기대효과 제품 새싹 추출물을함유한 제품 개발 식물의 새싹이나 어린잎에서 추출한 영양이 풍부한 천연 복합체를 컨셉으로 내추럴한 이미지를 부여한 수분공급 제품 ◆ 미샤 비 프레쉬 밸런싱 토너, 에멀젼, 세럼◆ 미샤 비 프레쉬 하이드라 토너,에멀젼, 세럼, 크림 기능성 코엔자임 Q10을함유한 제품 체내에서 존재하면서 피부의 생리 에너지를 향상 시키도록 도와주는 Coenzyme Q 10 을 함유한 기능성 크림 및 에센스 개발 피부나이, 탄력, 피부 고민을 관리해주는 아지렐린 성분이 강화되어 매끈하고 탄력있는 피부로 가꾸어 주는 펩타이드 성분 함유 기초 제품 ◆ 코엔자임 Q10 퍼밍세럼, 퍼밍크림, 퍼밍핸드크림 젤타입의 남성스킨 제품 빙하가 암석층을 통과해 만들어진 물로, 나트륨, 칼륨, 마그네슘 등이 풍부하며 순수한 물로 이루어진 제품 강조하는 컨셉으로 기존의 리퀴드한 제형과 다른 젤타입의 애프터 쉐이브로 얼굴에 닿는 순간 쫙 퍼지는 쿨한 애프터 쉐이브 ◆ 엑스퍼디션 애프터 쉐이브 W/S 제형의썬 플루이드 W/S 타입의 점도가 낮아 펴바르기 좋으며, 사용시 끈적임이 없는 썬 플루이드 ◆ 미샤 소프트 선 스크린 포 키즈 SPF 26 PA++ W/S 제형의썬 스프레이 UVA와 UVB를 이중으로 차단하며 피부보호 성분을 함유하여 시너지 효과를 주는 산뜻한 사용감 의 선제품 ◆ 미샤 라이트 선 쉴드 스프레이 SPF 27 PA ++ 미샤 DSW 아쿠아 스틱파운데이션 스피디하고 간편한 피부표현 능력과 부드럽고 높은 커버력, 뭉치지 않는 밀착력으로 피부톤을 깨끗하게 정리해 준다. ◆ M 피니쉬 커버 스틱 미샤 일루미네이팅 팩트SPF20 PA++ 3종 활동적인 현대 여성의 피부를 태양과 외부 유해 환경으로부터 보호하여 항상 맑고 투명한 피부로 가꾸어 준다. 립에센스 SPF 10 입술의 보습과 케어를 가지는 기존 립 제품에 기능적인 면을 부각하여 SPF 지수를 추가한 제품으로써 입술을 부드럽고 촉촉하게 함은 물론 자외선으로부터 입술을 보호제품 ◆ 미샤 일루미네이팅 립에센스 SPF 10 콜라겐 겔 마스크 수분을 보급해주는 콜라겐을 함유한 겔 타입의 시트형 마스트 제품 ◆ 이펙츄얼 시트마스크 2종 딥 클렌징마사지 크림 제품 동의보감의 옥용산 처방에 근거하여 한방추출물을 안정화 한 유화 제형의 마사지 제품으로 피부를 깨끗하고 밝게 가꿔주는 각질 관리 마사지 크림 창포 추출물이 강화되어 피부를 윤기있고 깨끗하게 관리해주는 각질 케어 제품 ◆ 미사 청명안 마사지 크림 커버력이 우수한파우더 제품 촉촉한 사용감과 커버력이 우수하며 화사한 피부를 표현할 수 있는 한방 파우더 ◆ 미사 예안 파우더 펄 함유 바디 파우더 펄을 이용한 바디라인의 자연스런 표현과 매력적인 라인의 표현을 위한 펄이 함유된 바디 파우더 ◆ 로즈워트 바디 펄 파우더 고영양 에센스 제품 한방의 피부 영양 성분을 아침과 저녁에 공급하기위한 고농축의 에센스 제품 ◆ 영양 진수단액 (아침용)◆ 영양 진수단액 (저녁용) 파우더리 사용감의스킨커버 제형 리퀴드 파운데이션의 촉촉한 사용감과 자연스러운 피부표현 기능에 투웨이케익처럼 사용과 휴대가 간편한 장점을 가진 하나의 제품으로 톡톡 두드려 마무리하면 파우더 느낌으로 변하는 새로운 유형의 파운데이션 ◆ 실키 소프트 메이크업 파운데이션 필링젤 제형 개발 luffa cylindrica fruit 스크럽제를 사용 함으로서 자극이 없는 부드러운 필링을 할수있다.또한 수용성점증제를 사용하여 끈적임이 없으며 각질층의 turn over를 균형화시키는 제품 ◆ 스킨체인져 필링젤 부드러운 사용감의색조 베이스 제품 다공성파우더를 실리콘으로 코팅하여 부드러운 사용감과 실키한 느낌의 피부감촉을 붕하여 화장시 소프트한 내츄럴 분위기를
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표현하도록 하는 색조 기본 베이스 제품 ◆ 실키 소프트 메이크업 베이스 보륨 컬링이 오래유지 되는 마스카라 고기능성 신규 폴리머를 사용하여 볼륨감 있는 눈썹과 컬링 이 뛰어나 자연스러운 눈매의 표현과 오랫동안 지속되는 이중 효과의 마스카라로 눈썹을 코팅 함으로써 잘 번지지 않고 재속성이 향상된 제품 ◆ M 환타스틱 더블 마스카라 볼륨 롱래쉬◆ M 환타스틱 더블 마스카라 컬링 롱래쉬 피지 컨트롤프레스트 파우더 제형 피지 컨트롤 효과를 강화하여 땀이나 유뷴을 효과적으로 흡수하여 항상 보송보송한 피부 상태를 유지 시켜주는 프레스트 파우더 팩트 제형 ◆ M 비쥬얼 펄 프레스트 파우더 자동 버블 발생클렌징제형 O2 carrier Technology 공법을 이용한 피부에 닿으면 톡톡 터지는 산소 방울이 자동으로 발생하여 부드러운 클렌징을 유도 하는 제품 ◆ 미샤 이펙츄얼 오투 버블 클렌져
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상, 예측한 활동, 사건 또는 현상은 자본시장과 금융투자업에관한법률 제125조 제2항에서 정한 예측정보에 해당하는 것으로서 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다.당사는 동 예측정보 작성시점이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.결론적으로, 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 2020년은 코로나바이러스(COVID-19)가 한국 뿐 아니라 전세계적으로 영향을 미쳤습니다. 해외여행 등 국가간 이동에 제약이 발생하였고 사회적 거리두기 등 오프라인 활동의 통제를 시행하여 소비 심리로 매우 위축된 상황입니다. COVID-19가 장기화됨에 따라 생활 및 소비 패턴이 변화되었고, 이에 따른 외부 활동 위축, 재택근무 증가는 회사가 영위하는 화장품 산업에 불리한 영향을 주었습니다. 구체적으로 화장품 산업은 외국인 관광객 감소 및 국내 소비자들의 외부 활동 제약, 마스크 사용 등에 따라 화장품 사용 빈도의 감소 등 불리한 영향을 받았습니다. 당사 또한 이러한 부정적 영향을 피하지 못하여, 당사 연결기준 매출은 전년대비 27.2% 감소한 3,075억, 영업이익은 적자 전환하여 -680억을 기록하였습니다. 특히 COVID-19는 회사의 오프라인 사업에 큰 영향을 미쳤습니다. 이에 회사는 수익성이 낮은 오프라인 매장을 구조조정하고 소비자의 소비패턴 변화에 대응하여 기존의 브랜드숍 모델에서 탈피하여 회사가 보유한 미샤 및 어퓨 브랜드 뿐 아니라 경쟁 브랜드 또한 취급하여 판매하는 등 사업 모델을 발빠르게 개편하여 왔습니다. 아울러 경영합리화 기틀 마련을 위해 수익성이 악화된 국내 자회사 및 오프라인 매장에 대해 손상을 인식하였습니다. COVID-19는 오프라인 시장의 악영향을 미쳤으나 온라인 시장의 성장은 가속화하였으며, 당사는 오프라인에서 온라인으로 사업 구조를 이전하였습니다. 당사의 온라인 매출은 별도 기준 전년 383억원에서 535억원으로 39.6% 증가하였습니다.당사는 2020년 COVID-19에 따른 위기를 기회로 삼아 온 ㆍ 오프라인 자원 재배분, 오프라인 수익성 개선, 브랜드력 재고 등, 사업체질을 혁신하여 재도약의 2021년이 될 수 있도록 총력을 기울이겠습니다. 3. 재무상태 및 영업실적 가. 재무상태(연결기준) (단위 : 원) 구분 제21기 제20기 증감 증감율(%) 자산 Ⅰ.유동자산 Ⅱ.비유동자산 자산총계 부채 Ⅰ.유동부채 Ⅱ.비유동부채 부채총계 자본 Ⅰ.지배기업지분 (1)자본금 (2)자본잉여금 (3)기타자본항목 (4)기타포괄손익누계액 (5)이익잉여금(결손금) Ⅱ.비지배지분 자본총계 자본과부채총계 나. 경영성과(연결기준) (단위 : 원) 구분 제21기 제20기 증감 증감율(%) Ⅰ.매출액 Ⅱ.매출원가 Ⅲ.매출총이익 Ⅳ.판매비와관리비 Ⅴ.영업이익(손실) 적자전환 Ⅵ.영업외수익 Ⅶ.영업외비용 Ⅷ.금융수익 Ⅸ.금융비용 Ⅹ.종속기업투자이익 XI.법인세비용차감전순이익(손실) XII.법인세비용 XIII.당기순이익(손실) XIV.당기순이익(손실)의 귀속 (1)지배기업소유주지분 (2)비지배주주지분 적자전환
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XV.기타포괄손익 (1)당기손익으로 재분류되지 않는 항목 1.순확정급여부채 재측정요소 (2)당기손익으로 재분류될 수 있는 항목 1.해외사업환산손익 XVI.총포괄손익 XVII.총포괄손익의 귀속 (1)지배기업지분 (2)비지배주주지분 적자전환 다. 재무상태 및 영업실적 분석 재무상태의 변화와 관련하여 회사의 자산총액은 전년 4,332억원 대비 41.29% 감소한 2,544억원을 기록하였습니다. 먼저 유동자산은 전년 2,000억원 대비 1,379억원으로 31.04% 감소하였습니다. 영업적자에 불구하고 재고자산, 매출채권 등 운전자산 규모를 축소하는 등 노력을 통하여 현금 감소는 최소화하였습니다. 비유동자산의 경우 오프라인 매장 폐점 및 손상 인식에 따른 리스사용권자산의 감소, 2018년 및 2019년 취득한 주식회사 미팩토리, 주식회사 제아에이치앤비, 주식회사 지엠홀딩스의 영업권 손상이 반영되어 전년 2,333억 대비 1,165억원으로 50.07% 감소하였습니다. 유동부채의 경우 금융리스부채의 감소 등에 따라 31.27% 감소하였으며, 유동비율은 전년과 유사한 수준인 207%를 유지하고 있습니다. 비유동부채는 매장 폐점에 따른 금융리스부채의 감소, 2019년 주식회사 제아에이치앤비 및 지엠홀딩스 인수 당시 체결하였던 잔여 지분 약정 관련하여 인식하였던 금융부채의 감소(잔여지분 매입약정 완료)로 전년 801억 대비 60.72% 감소한 315억원을 기록하였습니다. 이 결과 회사의 연결 기준 부채비율은 전년 69.0% 대비 62.6%로 개선되었습니다. 영업실적의 변화와 관련하여 회사는 COVID-19 영향에 따라 매출은 전년 대비 27.16% 감소하였습니다. 부진한 오프라인 매장을 축소한 영향, 관광객 감소에 따른 면세점 매출 감소의 영향이 상당하였으나, 온라인과 해외영업에 집중하여 매출 감소폭을 최소화하는 데 노력하였습니다. 회사는 2019년 사업구조 개편을 통하여 18억원의 영업 흑자를 달성하였으나 2020년은 COVID-19 영향, 매장 구조조정, 인력 구조조정 등의 영향으로 -680억원으로 적자 반전하였습니다. 회사는 2021년 매출증대를 위해 온라인과 해외영업에 더욱 집중할 계획이며 보다 효율적인 오프라인 운영과 원가절감, 고정비 절감 등을 통해 수익성 개선을 달성할 수 있도록 노력할 계획입니다. 라. 판매경로에 따른 매출비중 사업부문 판매경로 매출비중(%) 비고 제21기 제20기 제19기 화장품사업부문 On-Line 가맹점 직영점 수 출(*) 기 타 합 계 (*) 직수출 및 벤더를 통한 간접 수출액도 포함됨. 당사가 영위하는 화장품 산업은 소비재 산업으로 경기에 민감하여 일반 소비자의 경제활동에 많은 영향을 받는 산업입니다. 또한 당사의 2020년도 매출의 72.26%는 국내에서 발생하고 있어 국내 소비자들의 소비 수요에 따라 매출 및 영업에 영향을 받습니다. 국내 화장품 시장은 꾸준한 성장세를 시현할 것으로 전망되나 국내 경기가 둔화되고 소비심리가 위축될 경우 당사의 매출 및 영업실적에 부정적 영향을 미칠 수도 있습니다.회사의 2020년도 가맹점 매출은 전년대비 1.06%포인트 감소하였습니다. 이는 전년대비 가맹점 매장수의 감소와 월평균 점당 매출이 감소한 것에 따른 것으로 분석하고 있습니다. 회사는 향후 온라인과 수출의 매출비중이 증가할 것으로 예측하고 있으며, 가맹점 매출은 현상태를 유지할 것으로 예측하고 있습니다. 4. 유동성 및 자금조달 당사의 현금은 영업활동을 통하여 82억원 감소하였으나 보증금 회수, 비핵심자산의 매각을 통한 투자활동으로 인한 현금흐름은 20억원 증가, 재무활동으로 인한 현금흐름은 107억원 감소, 외화환산차이로 5억원 감소하여, 현금 및 현금성자산이 175억원 감소하였습니다. 회사는 2020년말 현재 연결재무상태표 기준으로 371억원46억원의 현금 및 현금성 자산을 보유하고 있으며 회사는 향후 유동성 부족현상은 없을 것으로 예측하고 있습니다. 구 분 제21기 제20기 기초의 현금 영업활동으로 인한 현금흐름 투자활동으로 인한 현금흐름 재무활동으로 인한 현금흐름 외화환산으로 인한
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현금증감 기말의 현금 5. 부외거래 - 해당 사항 없습니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 당사의 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항은 Ⅲ. 재무에 관한 사항의 3. 연결재무제표 주석 2번, 3번 및 5. 재무제표 주석 2번, 3번을 참조하시기 바랍니다. 나. 법규상의 규제에 관한 사항 당사가 영위하는 화장품 산업은 화장품법 적용을 받고 있으며 위반하는 경우 판매금지 등의 법적제재를 받게 됩니다. 특히 일반소비자를 대상으로 판매되는 제품을 만드는 산업이므로 시정 명령에 대한 공표사실은 당사의 평판에 부정적 영향을 가져올 수 있으며, 이는 매출에 중대한 영향을 미치게 됩니다. 화장품법은 화장품, 기능성화장품, 유기농화장품 등의 용어 정의와, 화장품 제조ㆍ유통에 관한 규정, 화장품 안전기준 및 용기ㆍ포장 등 취급에 관한 규정, 화장품의 기재사항 및 가격표시, 광고 등에 관한 규정, 제조ㆍ수입ㆍ판매 등 금지규정, 감독 규정 등으로 구성되어 있습니다. 식품의약품안전처장은 해당 화장품법을 준수하지 않으면 시정명령, 회수ㆍ폐기명령이 가능합니다. 또한 국민보건에 위해를 끼쳤거나 끼칠 우려가 있는 화장품을 제조ㆍ수입한 경우, 안전용기ㆍ포장에 관한 기준을 위반한 경우, 심사 받지 않거나 보고서를 제출하지 아니한 기능성화장품을 제조ㆍ수입한 경우, 규정을 위반한 기재ㆍ표시ㆍ광고한 경우 등에 해당하는 경우 제조판매업 또는 제조업의 등록 취소, 제조ㆍ수입 및 판매금지, 업무의 전부 또는 일부 정지를 명할 수 있습니다. 더불어 과징금처분 및 위반사실의 공표를 통해 일반 대중이 해당 사항을 알 수 있습니다. 당사에서는 철저한 품질관리로 화장품법을 준수하여 법규위반으로 인한 리스크를 최소화할 것입니다. 향후에도 정부의 규정을 준수하기 위해 노력할 것이지만, 정부의 규제가 심화되거나, 거래처의 예측하지 못한 규정 위반으로 인해 식품의약품안전처 등으로 부터 시정명령, 광고업무정지, 판매정지 등의 처분을 받을 수도 있습니다. 다. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항은 Ⅱ.사업의 내용의 7. 시장위험과 위험관리를 참조하시기 바랍니다.
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II. 사업의 내용 ◆click◆『수주상황』 삽입 11011#*_수주상황.dsl . 사업의 개요 가. 업계의 현황 2017년 선진국과 신흥국의 고른 경제성장 및 세계교역 회복 등에 힘입어 성장률이 반등하였고, 2018년에도 경기 확장세를 지속할 것으로 예상됩니다. 미국 및 유로존의 양적완화 출구전략으로 금융불안의 우려가 제기되고 있으나 저물가가 지속되고 있고, 미국은 통화긴축 기조에도 불구하고 투자 및 소비심리 개선세가 이어져 견조한 성장세를 지속할 전망입니다.2018년에도 국내 화장품 시장 규모는 10조원을 초과할 것으로 추정됩니다. 스마트폰의 대중화로 모바일과 온라인을 통한 고객유입이 꾸준히 증가하였으며, 중국인 관광객이 큰 폭으로 증가하면서 면세점 채널의 성장이 두드러졌습니다. 2017년 초 사드(THAAD) 배치 결정에 따른 중국의 경제보복조치 후 2018년 초 현재 표면적으로는 경제보복조치가 철회되었으나 보복조치 전 중국인 관광객 방문자수에 크게 미치지 못하고 있습니다.화장품 산업은 패션 산업과 마찬가지로 유행에 민감한 산업으로 제품의 라이프사이클이 짧은 특성을 가지고 있습니다. 이는 제품의 주요 고객이 여성으로서 트렌드에 민감한 특성을 가지고 있기 때문입니다. SNS, 인터넷 및 모바일 매체의 발달에 따라 트렌드 변화의 속도가 한층 빨라지고 있으며, 이에 따라 화장품의 유행도 빠르게 변화하고 있습니다. 이에 주요 화장품 기업들은 빠르게 변화하는 트렌드에 맞추어 새로운 기능 및 디자인의 신제품 출시가 이루어지고 있습니다.브랜드숍 채널은 공격적인 출점과 대기업 계열 브랜드의 판매호조, 가격경쟁력을 보유한 제품 수요 증가로 최근까지 가파른 성장세를 유지하여 왔으나, 시장 포화로 인한 경쟁 심화와 마케팅 과열에 따른 수익성 저하, H(Health) 매장의 출현 등으로 향후 성장률이 둔화될 것으로 예상됩니다. 한편 당사의 경쟁 채널인 H(Health)스토어를 운영하는 주요 4개사(CJ올리브영, W스토어, 왓슨스, 롭스)의 합산 점포수는 2011년 271개에서 2016년 1,191개로 급격히 증가하였으며, 시장규모 또한 2013년 6,320억원에서 2015년 1.2조원으로 성장하는 등 화장품 및 소비재 유통의 주요 채널로 성장하여 브랜드숍 채널과 경쟁하고 있습니다. 나. 회사의 현황 (1) 영업개황 2017년 창립 18주년을 맞이한 (주)에이블씨엔씨는 H(Health)스토어 및 중저가 브랜드들간의 심화된 경쟁 속에서 전년대비 14.1%의 매출감소가 있었습니다. 매출감소로 인한 손익구조의 악화로 영업이익 및 당기순익도 큰폭의 감소가 있었습니다.2017년 매출액은 3,733억원으로 전년도 4,346억 원에 비해 613억원이 감소하였습니다. 영업이익은 112억 원으로 전년대비 54% 감소, 당기순이익은 88억 원으로 전년대비 51% 감소했습니다. (주)에이블씨엔씨는 회사를 설립할 당시 기존 화장품 시장의 유통구조, 생산구조의 모순을 시정하려는 노력 끝에 화장품업계에 일대 파란을 일으키며 '미샤(MISSHA)'라는 브랜드는 물론 '브랜드숍'이라는 시장을 탄생시켰습니다. 이후 모방 브랜드들이 앞다투어 시장에 진입하고 아모레퍼시픽, LG 생활건강 등의 대기업까지 브랜드숍 사업에 적극 진출해 현재 브랜드숍 시장은 큰 규모로 발전했습니다.회사는 유연하고 전략적인 제품 개발과 효율적인 가맹점 지원과 관리, 고객 커뮤니케이션을 통한 고객만족을 최우선으로 한 차별화 전략으로 장기적 성장 동력을 마련하고 글로벌 비젼을 수립해 매스티지의 브랜드 가치를 더욱 확고히 할 것입니다.에이블씨엔씨는 2004년 호주 시드니매장을 시작으로 현재까지 미국, 일본, 중국 등을 포함하여 40개국에 3,400여개에 달하는 해외 매장을 운영 중에 있습니다. 일본, 중국 시장은 전략지역으로 현지법인을 두어 철저한 현지화 전략을 꾀하는 동시에 품질력을 기반으로 시장확장 노력에 최선을 다하고 있으며, 유럽과 중동 및 남미 지역으로 시장을 적극 확대하여 전세계적인 네트워크를 구축, 해외시장에서도 독보적인 지위를 선점할 수 있도록 최선을 다할 것입니다. 이러한
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당사의 특, 장점인 해외 네트워크를 활성화해 국내 시장에서의 안정화 및 글로벌 브랜드로서 성장의 발판을 마련할 것입니다. 유럽, 일본, 홍콩 등 해외 현지 트렌드를 수집해 글로벌 브랜드에 부합하는 제품을 신속히 출시해 고객의 니즈에 부합하는 '고객 우선주의'의 가치를 실현시킬 것입니다. (2) 공시대상 사업부문의 구분 대 분 류 중 분 류 소 분 류 화합물 및 화학제품 제조업 기타 화학제품 제조업 화장품 제조업 (3) 시장점유율 (2017년말 점유율 현황) (단위 : %) 아모레퍼시픽 LG생활건강 에이블씨엔씨 (미샤) 기타 - 당사에서 추정한 화장품 시장의 점유율로서 각 사의 실적 정산과정에서 차이가 있을 수 있습니다. (4) 시장의 특성 화장품 산업은 정밀화학산업분야 중 중요한 사업으로 첨단과학의 응용을 통해 고부가가치를 창출할 수 있는 미래유망산업이며, 아름다움과 삶의 풍요로움을 제공하는 산업인 동시에 인체에 사용되므로 엄격한 규제를 받고 있는 산업이기도 합니다. 이러한 화장품 산업의 특성을 좀더 자세히 살펴보자면 다음과 같습니다. 첫째, 화장품산업은 고부가가치 산업입니다. 화장품산업은 화학, 생물과학, 약학, 생리학 등 기초과학과 응용기술이 복합적으로 작용되는 전형적인 정밀화학공업의 한 분야로 기술집약적인 고부가가치의 산업입니다. 화장품산업은 정밀화학공업의 일반적 특징인 고부가가치성을 가지고 있는데 최근 시장개방에 따른 수입품의 증가와 신규기업의 대거 진출로 수익성이 크게 악화되긴 했으나 제조업 전체와 비교해 볼 때 여전히 높은 수익구조를 유지하고 있습니다. 둘째, 화장품 산업은 하이테크산업입니다. 화장품산업은 단순한 제조업이 아닌 연구개발의 비중이 점점 더 강화되고 있는 하이테크산업으로 발전하고 있습니다. 최근 늘어나고 있는 고기능성 화장품에 대한 수요와 맞물려 화장품산업은 더더욱 고기술에 의존하는 하이테크산업으로 발전하고 있습니다. 셋째, 화장품은 유행에 민감한 대표적인 패션상품입니다. 화장품은 타업종에 비해 기호성과 유행성이 강하며 제품의 라이프사이클이 짧아 신상품의 개발이 빈번한 특성을 지니고 있어 시장에서도 이러한 경향이 반영되고 있습니다. 또한 소득탄력성이 비교적 큰 상품으로 소득수준의 향상에 따라 수요가 증가하는 추세를 보이고 있습니다. 판매자의 입장에서는 질적 차이가 인식되지 않는 시장구조를 가지고 있어 포장방법, 대중광고 등이 주요한 판매경쟁력이 되고 있습니다. 넷째, 전형적인 다품종 소량생산 제품으로 비교적 소규모 자본 투자형 산업입니다. 화장품산업은 제품설비가 소규모이고 공간활용을 집약화할 수 있는 생산방식을 취하고 있어 적은 규모의 설비투자로도 생산이 가능할 뿐만 아니라 중소기업도 전문화를 추구할 수 있는 산업이라 하겠습니다. 다섯째, 화장품 산업은 선진화 되어가는 글로벌 산업 입니다. 인종에 따른 피부특성 및 화장습관의 차이로 인해 지금까지 대부분의 국가에서는 내수중심 산업으로 발전해 왔으나 선진화된 공법과 정제된 고급 원료의 사용으로 인해 점차 선진화 되어가는 면모를 보이고 있습니다. 여섯째, 화장품시장은 과점적 경쟁시장입니다. 2012년까지 화장품시장은 아모레퍼시픽, LG생활건강 등 상위 2개사가 국내 화장품시장의 거의 절반을 차지하고 있어 과점구조를 이루고 있습니다. 이러한 과점현상은 80년대 이후 판매경쟁이 심화되면서 자금동원력이 양호한 상위기업들의 시장지배력이 강화된 데 기인합니다. 일곱째, 화장품 산업은 다른 산업에 비해 방문판매, 제도판매, 업소판매, 일반판매, 온라인 판매 등 다양한 유통경로를 형성하고 있습니다. (5) 신규사업 등의 내용 및 전망 당사는 보고서 제출일 현재, 이사회 결의 등을 통하여 향후 새로이 추진하기로 구체화된 신규사업부문은 없습니다. (6) 조직도 제18기_조직도.jpg 제18기_조직도 2. 주요 제품, 서비스 등 가. 주요 제품 등의 현황 (단위 : 천원, %) 사업부문 매출유형 품 목 구체적용도 주요상표 등 매출액 비율(%) 화장품사업부문 제품 스킨케어 노화된 피부를 개선 타임 레볼루션, 니어스킨,수퍼 아쿠아, 한방 미사(美思) 등 바디
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손상모발 개선 등 프로큐어, 미샤, 로 드 퍼퓸 등 베이스메이크업 피부 트러블 진정 등 포인트메이크업 눈 주위를 촉촉하게 유지 등 M, The Style, 미샤, 시그너처 등 클렌징 모공 속 노폐물 제거, 피부 보습 등 M, The Style, 니어스킨,美思, 미샤 등 남성용 피지 과잉 분비 조절 등 미샤 포 맨 등 기 타 기 타 합 계 상 품 미샤, The Style 등 기 타 판촉상품 등 총 계 나. 주요 제품 등의 가격변동추이 (단위 : 원/개) 사업부문 매출유형 품 목 상표 제18기 제17기 제16기 화장품 사업부문 제품 및 상품 스킨케어 타임레볼루션 나이트리페어 사이언스 액티베이터 앰플 미사 초공진 영안고 타임레볼루션 더퍼스트 트리트먼트에센스 바디 미샤 프리미엄 알로에 수딩젤 미샤 올오버퍼퓸미스트 (페어앤로즈) 미샤 프로큐어 실키코팅 헤어 에센스 베이스 메이크업 퍼펙트 커버 비비크림 미샤 디오리지널 텐션팩트 M매직쿠션모이스처스페셜패키지 포인트 메이크업 미샤 퍼펙트 아이브로우스타일러 미샤 시그너처듀이루즈 미샤 젤라틱네일폴리쉬 클렌징 마스크 수퍼아쿠아 필링젤 수퍼아쿠아 리프레싱 클렌징폼 퓨어소스 셀시트마스크 남성용 미샤포맨 익스트림 리뉴 스킨 미샤포맨 라이트업 비비크림 기 타 미샤 소프트5겹 코튼시트 3. 주요 원재료에 관한 사항 (단위 : 천원, %) 사업부문 매입유형 품 목 구체적용도 매 입 액 비율(%) 주요 매입처 화장품사업부문 외주가공비 남성용 피지과잉분비조절 등 코스메카코리아 등 바디 손상모발 개선 등 코스메카코리아, 한국콜마, 코스맥스 등 베이스 메이크업 피부 트러블 진정 등 코스메카코리아, 코스맥스 등 스킨케어 노화된 피부를 개선 코스메카코리아, 코스맥스, 잇츠한불 등 클렌징 모공 속 노폐물 제거, 피부보습 등 코스메카코리아, 코스맥스 등 포인트 메이크업 눈 주위를 촉촉하게 유지 등 코스맥스 등 기 타 합 계 원 료 코스메카코리아, 코스맥스, 잇츠한불 등 상 품 남성용 피지과잉분비조절 등 코스메카코리아 등 바디 손상모발 개선 등 잉글우드랩코리아 등 베이스 메이크업 피부 트러블 진정 등 코스맥스 등 스킨케어 노화된 피부를 개선 코스맥스, 한국콜마 등 화장소품 브러쉬 등 고려퍼프, 뷰티펌 등 클렌징 모공 속 노폐물 제거,피부보습 등 제닉 등 포인트 메이크업 눈 주위를 촉촉하게 유지 등 코스맥스 등 기 타 국일특수인쇄 등 합 계 부 재 료 용 기 신양산업 등 캡 신양산업 등 튜 브 삼화플라스틱 등 펌 프 삼화플라스틱 등 기 타 삼화플라스틱 등 합 계 총 합 계 4. 생산 및 설비에 관한 사항 가. 생산능력 및 생산능력의 산출근거 (1) 생산능력 (단위 : 천개) 사업부문 품 목 사업소 제18기 제17기 제16기 화장품사업부문 클렌징 평택 기타(향수 등) 합계 ※ 생산능력은 제품을 계속적으로 생산할 경우의 생산능력을 측정한 것이며, 실제투입인원과 작업자의 숙련도에 따라 많은 영향을 받음으로 실제 생산능력과는 차이를 보일 수 있습니다.※ 생산능력은 연환산 수치로 적용하였습니다. (2) 생산능력의 산출근거 일일 평균 근무시간은 7.5시간, 월평균 20일 생산기준 생산능력입니다.(견본 및 샘플제품 제외) 나. 생산실적 및 가동률 (1) 생산실적 (단위 : 천개) 사업부문 품 목 사업소 제18기 제17기 제16기 화장품사업부문 클렌징 평택 기타(스킨케어 등) 합계 (2) 가동률 당사는 주로 증정용 제품(견본, 샘플)을 생산, 일부 판매용 제품을 생산하고 있으며 제품별 생산은 기계적인 요인보다는 인적요인에 따른 영향이 크므로 가동시간에 의한 가동률의 측정에 어려움이 있어 생략하였습니다. 다. 생산설비의 현황 [자산항목 : 토지] (단위 : 천원) 사업소 소유 형태 소재지 기초 장부가액 증감 상각 기말 장부가액 비고 증가 감소 평택공장 자가보유 평택시 합계 [자산항목 : 건물,기계장치,공구와기구,비품,연구기자재,차량운반구] (단위 : 천원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초 장부가액 증감 상각 기말 장부가액 비고 증가 감소 평택공장 자가보유 평택시 건물 기계장치 공구와기구 비품 연구기자재 차량운반구 합계 라.
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설비의 신설ㆍ매입 계획 등 (단위 : 백만원) 구분 내역 투자기간 투자대상자산 투자효과 투자예정액 합계 2018년 2019년 영업 매입기타 집기, 인테리어 공사비 등 판매증대 기타 매입기타 핵심상권 부동산 매입, 유관업체 인수 사업확대 연구 매입기타 연구기자재 연구개발 합 계 5. 매출에 관한 사항 가. 매출실적 (단위 : 천원) 사업부문 매출유형 제18기 제17기 제16기 화장품사업부문 제품매출 수 출 내 수 합 계 상품매출 수 출 내 수 합 계 기타매출 수 출 내 수 합 계 국내합계 수 출 내 수 합 계 해외법인 일 본 중 국 합 계 광고사업부분 광고대행 및 제작 연결조정 연결매출액 ※ 2017년 04월 21일 당사의 종속회사인 리프앤바인(광고대행업)은 매각되어 연결대상 종속회사에서 제외되었습니다. 나. 판매경로 및 판매방법 등 (1) 판매조직 구 분 부 서 인원구성(명) 내 수 유통팀 메트로팀 특판면세팀 서울/수도권 영업팀 부산 영업팀 영남 영업팀 호남 영업팀 중부 영업팀 직영 관리팀 어퓨 영업팀 온라인팀 마케팅팀(판매관련) 수 출 해외추진팀 합 계 (2) 판매경로 사업부문 판매경로 매출비중(%) 비고 제18기 제17기 제16기 화장품사업부문 On-Line 가맹점 직영점 수 출 기 타 합 계 (3) 판매방법 및 조건 당사의 제품판매경로는 크게 가맹점을 통한 판매, 직영점을 통한 판매, 인터넷을 통한 판매로 구분할 수 있으며 대금회수 방법과 부대비용의 부담은 아래와 같습니다.① 대금회수 : 온라인의 경우 화장품 주문과 함께 입금을 받고나서 제품을 발송, 가맹점의 경우 선입금 후발송.② 부대비용의 부담 : 제품 운송비 등 제반 비용은 회사에서 부담. (4) 판매전략 ① 중심상권 선점을 통한 시장지배력 강화② 해외시장 진출을 통한 매출 확대③ 제품력 강화 및 신제품 출시로 고객만족 극대화 및 신규고객 창출 6. 수주상황 당사의 주요 판매경로(직영점, 가맹점, 온라인등)의 특성상 주문이 단기 발주형식으로 이루어지고 있어, 시장상황에 따른 제품별 변동요인이 매우 크기 때문에 수주상황은 작성하지 아니하였습니다. 7. 시장위험과 위험관리 가. 자본위험관리 회사는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서의 존속가능성을 보장할 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 회사의 자본구조는 차입금에서 현금및현금성자산 등을 차감한 순금융부채와 자본으로 구성되어 있습니다. 한편, 보고기간종료일 현재 회사가 자본으로 관리하고 있는 항목의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원). 구 분 당 기 전 기 차입금 총계 차감: 현금및현금성자산 단기금융자산 순금융부채(자산) 자본총계 순부채 비율 순자산이므로 산출하지 않음 나. 금융위험관리 회사는 금융상품과 관련하여 신용위험, 유동성위험, 환위험, 이자율위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 회사의 위험관리는 회사의 재무적 성과에 영향을미치는 잠재적 위험을 식별하여 회사가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는것을 그 목적으로 하고 있습니다. (1) 신용위험 신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약 상의 의무를 만족시키지못할 경우 당사에게 발생하는 재무적인 손실입니다. 회사가 노출된 신용위험은 주로 각 고객의 개별적인 특성의 영향을 받습니다. 대부분의 고객들이 회사와 다년간 거래해 오고 있으며, 손실은 자주 발생하지 않았습니다. 또한 회사의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 거래처별 특성의 영향을 받습니다. 회사는 대금 결제조건을 결정하기 이전에 신규 거래처에 대해 개별적으로 신용도를 검토하고 있으며, 기존 거래처에 대해서는 신용도를 재평가하여 신용도를 재검토하고 있습니다.회사는 매출채권 및 기타채권에 대해 발생할 것으로 예상되는 손실에 대해 대손충당금을 설정하고 있습니다. 또한 회사는 신용위험을 관리하기 위하여 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 회수지연현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다. 한편, 보고기간종료일 현재 신용위험의 최대 노출금액은 채권의 장부금액이며, 연령별 매출채권의
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내역은 다음과 같습니다(단위:천원). 구 분 6개월이하 6개월~1년 1년초과 합계 일반거래처 해외종속기업 매출채권 계 (2) 유동성위험 회사는 충분한 현금및현금성자산 등을 보유하고 활발한 영업활동을 통해 신용한도 내에서 자금 여력을 탄력적으로 유지하고 있습니다. 영업관련 금융부채의 경우 구매 후 통상 3개월 이내에 결제하는 것을 원칙으로 하고 있어, 대부분의 유동성 금융부채의 만기는 3개월 이내입니다. 월별 지급될 자금을 상회하는 현금및현금성자산 등을 보유함으로써 유동성을 관리하고있습니다. (3) 시장위험 1) 환위험관리 회사는 보고통화와 다른 수입과 지출로 인해 외화 환포지션이 발생하며, 환포지션이 발생하는 주요 외화로는 USD, JPY 등이 있습니다. 당사는 외화로 표시된 채권과 채무의 환노출 위험을 주기적으로 평가, 관리 및 보고하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다(단위:천원). 구 분 당 기 전 기 자 산 부 채 자 산 부 채 USD JPY CNY 합 계 회사는 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.(단위:천원). 구 분 당 기 전 기 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 USD JPY CNY 합 계 2) 이자율위험 이자율 위험은 미래 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동 금리부 조건의 차입금과 예금에서 발생할 수 있습니다. 회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 이를 위해 근본적으로 내부 자금 공유 확대를 통한 외부차입 최소화, 고금리 차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시 및 대응방안 수립 등을 통해 선제적으로 이자율 위험을 관리하고 있습니다. 회사는 대부분 만기가 1년 이하인 고정 금리부 자산에 투자하고 있으며, 이 경우 시장이자율이 상승할 경우 해당 공정가치가 하락할 위험에 존재합니다. 그러나 단기예금에 투자되어 있어 공정가액의 변동위험은 미미한 실정입니다. 또한, 회사는 이자부부채가 존재하지 않으므로 이자율 변동이 금융부채의 공정가치 또는 미래의 현금흐름에 미치는 영향이 중요하지 아니합니다. 8. 연구개발활동 가. 연구개발 담당조직 연구개발조직도(20120330).jpg 연구개발조직도 나. 연구개발비용 (단위 : 천원) 과 목 제18기 제17기 제16기 비 고 원 재 료 비 인 건 비 감 가 상 각 비 위 탁 용 역 비 기 타 연구개발비용 계 회계처리 판매비와 관리비 제조경비 개발비(무형자산) 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100] 다 . 연구개발실적 연구분야 연구결과 및 기대효과 제품 새싹 추출물을함유한 제품 개발 식물의 새싹이나 어린잎에서 추출한 영양이 풍부한 천연 복합체를 컨셉으로 내추럴한 이미지를 부여한 수분공급 제품 ◆ 미샤 비 프레쉬 밸런싱 토너, 에멀젼, 세럼◆ 미샤 비 프레쉬 하이드라 토너, 에멀젼, 세럼, 크림 기능성 코엔자임 Q10을함유한 제품 체내에서 존재하면서 피부의 생리 에너지를 향상 시키도록 도와주는 Coenzyme Q 10 을 함유한 기능성 크림 및 에센스 개발 피부나이, 탄력, 피부 고민을 관리해주는 아지렐린 성분이 강화되어 매끈하고 탄력있는 피부로 가꾸어 주는 펩타이드 성분 함유 기초 제품 ◆ 코엔자임 Q10 퍼밍세럼, 퍼밍크림, 퍼밍핸드크림 젤타입의 남성스킨 제품 빙하가 암석층을 통과해 만들어진 물로, 나트륨, 칼륨, 마그네슘 등이 풍부하며 순수한 물로 이루어진 제품 강조하는 컨셉으로 기존의 리퀴드한 제형과 다른 젤타입의 애프터 쉐이브로 얼굴에 닿는 순간 쫙 퍼지는 쿨한 애프터 쉐이브 ◆ 엑스퍼디션 애프터 쉐이브 W/S 제형의썬
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플루이드 W/S 타입의 점도가 낮아 펴바르기 좋으며, 사용시 끈적임이 없는 썬 플루이드 ◆ 미샤 소프트 선 스크린 포 키즈 SPF 26 PA++ W/S 제형의썬 스프레이 UVA와 UVB를 이중으로 차단하며 피부보호 성분을 함유하여 시너지 효과를 주는 산뜻한 사용감 의 선제품 ◆ 미샤 라이트 선 쉴드 스프레이 SPF 27 PA ++ 미샤 DSW 아쿠아 스틱파운데이션 스피디하고 간편한 피부표현 능력과 부드럽고 높은 커버력, 뭉치지 않는 밀착력으로 피부톤을 깨끗하게 정리해 준다. ◆ M 피니쉬 커버 스틱 미샤 일루미네이팅 팩트SPF20 PA++ 3종 활동적인 현대 여성의 피부를 태양과 외부 유해 환경으로부터 보호하여 항상 맑고 투명한 피부로 가꾸어 준다. 립에센스 SPF 10 입술의 보습과 케어를 가지는 기존 립 제품에 기능적인 면을 부각하여 SPF 지수를 추가한 제품으로써 입술을 부드럽고 촉촉하게 함은 물론 자외선으로부터 입술을 보호제품 ◆ 미샤 일루미네이팅 립에센스 SPF 10 콜라겐 겔 마스크 수분을 보급해주는 콜라겐을 함유한 겔 타입의 시트형 마스트 제품 ◆ 이펙츄얼 시트마스크 2종 딥 클렌징마사지 크림 제품 동의보감의 옥용산 처방에 근거하여 한방추출물을 안정화 한 유화 제형의 마사지 제품으로 피부를 깨끗하고 밝게 가꿔주는 각질 관리 마사지 크림 창포 추출물이 강화되어 피부를 윤기있고 깨끗하게 관리해주는 각질 케어 제품 ◆ 미사 청명안 마사지 크림 커버력이 우수한파우더 제품 촉촉한 사용감과 커버력이 우수하며 화사한 피부를 표현할 수 있는 한방 파우더 ◆ 미사 예안 파우더 펄 함유 바디 파우더 펄을 이용한 바디라인의 자연스런 표현과 매력적인 라인의 표현을 위한 펄이 함유된 바디 파우더 ◆ 로즈워트 바디 펄 파우더 고영양 에센스 제품 한방의 피부 영양 성분을 아침과 저녁에 공급하기위한 고농축의 에센스 제품 ◆ 영양 진수단액 (아침용)◆ 영양 진수단액 (저녁용) 파우더리 사용감의스킨커버 제형 리퀴드 파운데이션의 촉촉한 사용감과 자연스러운 피부표현 기능에 투웨이케익처럼 사용과 휴대가 간편한 장점을 가진 하나의 제품으로 톡톡 두드려 마무리하면 파우더 느낌으로 변하는 새로운 유형의 파운데이션 ◆ 실키 소프트 메이크업 파운데이션 필링젤 제형 개발 luffa cylindrica fruit 스크럽제를 사용 함으로서 자극이 없는 부드러운 필링을 할수있다.또한 수용성점증제를 사용하여 끈적임이 없으며 각질층의 turn over를 균형화시키는 제품 ◆ 스킨체인져 필링젤 부드러운 사용감의색조 베이스 제품 다공성파우더를 실리콘으로 코팅하여 부드러운 사용감과 실키한 느낌의 피부감촉을 붕하여 화장시 소프트한 내츄럴 분위기를 표현하도록 하는 색조 기본 베이스 제품 ◆ 실키 소프트 메이크업 베이스 보륨 컬링이 오래유지 되는 마스카라 고기능성 신규 폴리머를 사용하여 볼륨감 있는 눈썹과 컬링 이 뛰어나 자연스러운 눈매의 표현과 오랫동안 지속되는 이중 효과의 마스카라로 눈썹을 코팅 함으로써 잘 번지지 않고 재속성이 향상된 제품 ◆ M 환타스틱 더블 마스카라 볼륨 롱래쉬◆ M 환타스틱 더블 마스카라 컬링 롱래쉬 피지 컨트롤프레스트 파우더 제형 피지 컨트롤 효과를 강화하여 땀이나 유뷴을 효과적으로 흡수하여 항상 보송보송한 피부 상태를 유지 시켜주는 프레스트 파우더 팩트 제형 ◆ M 비쥬얼 펄 프레스트 파우더 자동 버블 발생클렌징제형 O2 carrier Technology 공법을 이용한 피부에 닿으면 톡톡 터지는 산소 방울이 자동으로 발생하여 부드러운 클렌징을 유도 하는 제품 ◆ 미샤 이펙츄얼 오투 버블 클렌져
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IV. 감사인의 감사의견 등 ※ 회계감사인의 감사(검토)의견, 회계감사인과의 감사/비감사 용역 체결현황이 있을 경우 아래 『회계감사인의 감사의견』단위서식을 클릭하여 삽입하신 후 입력하세요. ◆click◆『회계감사인의 감사의견』 삽입 11011#*회계감사인의감사의견.dsl 25_회계감사인의감사의견 1. 회계감사인의 명칭 및 감사의견 사업연도 감사인 감사의견 감사보고서 특기사항 제18기(당기) 회계법인성지 적정 제17기(전기) 회계법인성지 적정 제16기(전전기) 회계법인성지 적정 2. 감사용역 체결현황 (단위 : 천원) 사업연도 감사인 내 용 보수 총소요시간 제18기(당기) 회계법인성지 반기 연결, 별도 재무제표 검토기말 연결, 별도 재무제표 감사 제17기(전기) 회계법인성지 반기 연결, 별도 재무제표 검토기말 연결, 별도 재무제표 감사 제16기(전전기) 회계법인성지 반기 연결, 별도 재무제표 검토기말 연결, 별도 재무제표 감사 3. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황 (단위 : 천원) 사업연도 계약체결일 용역내용 용역수행기간 용역보수 비고 제18기(당기) 세무조정용역 2017년 7월 ~ 2018년 3월 제17기(전기) 세무조정용역 2016년 7월 ~ 2017년 3월 제16기(전전기) 세무조정용역 2015년 7월 ~ 2016년 3월 4. 내부통제에 관한 사항 감사인은 2017년 12월 31일 현재의 내부회계관리제도의 운영실태평가보고서를 검토하였으며, 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준의 규정에 따라 작성되지않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였다는 의견을 표명하였습니다.
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II. 사업의 내용 . 사업의 개요 가. 업계의 현황 작년과 올해 미국, 유로존 등 선진국의 완만한 성장에도 불구하고 중국의 성장둔화와 브라질, 러시아 등 주요 신흥국 경기침체로 세계 경제는 미진한 성장에 머물 것으로 전망됩니다. 한국은행의 2016년 경제전망 예측은 내수 회복세가 약화된 가운데 수출부진 등으로 경기 개선흐름이 주춤할 것으로 예상하여 올해도 소비증가여력은 미미한 수준일 것으로 보이며, 2%대의 낮은 성장률을 기록할 것으로 예상됩니다.2016년 국내 화장품 시장 규모는 10조원을 초과할 것으로 추정됩니다. 스마트폰의 대중화로 모바일과 온라인을 통한 고객유입이 증가하였으며, 중국인 관광객이 큰 폭으로 증가하면서 면세점 채널의 성장이 두드러졌습니다. 더불어 올해부터 시행되는 사후면세점(Tax-Free) 외국인 부가세 즉시 환급제도로 인해 외국인 관광객 면세시장은 더욱 성장할 것으로 보입니다.반면 지속적으로 성장해온 브랜드숍을 중심으로 한 로드숍 채널의 경우 기업간 경쟁의 심화로 성장이 정체되고 매장수도 줄어드는 등 성장의 한계를 보이고 있습니다. 다만 지속적인 성장하락은 계속되지 않을 것으로 당사는 예측하고 있습니다. 나. 회사의 현황 (1) 영업개황 2015년 창립 16주년을 맞이한 (주)에이블씨엔씨는 중저가 브랜드들간의 심화된 경쟁 속에서 전년대비 7.0%의 매출감소가 있었습니다. 그러나 적자매장 정리와 비용절감을 통한 손익구조 개선을 통해 전년대비 162% 영업이익 증가를 이뤘습니다.2015년 매출액은 4,079억원으로 전년도 4,383억 원에 비해 304억원이 감소하였습니다. 영업이익은 177억 원으로 전년대비 162% 증가, 당기순이익은 156억 원으로 전년대비 507% 증가했습니다. (주)에이블씨엔씨는 회사를 설립할 당시 기존 화장품 시장의 유통구조, 생산구조의 모순을 시정하려는 노력 끝에 화장품업계에 일대 파란을 일으키며 '미샤(MISSHA)'라는 브랜드는 물론 '브랜드숍'이라는 시장을 탄생시켰습니다. 이후 모방 브랜드들이 앞다투어 시장에 진입하고 아모레퍼시픽, LG 생활건강 등의 대기업까지 브랜드숍 사업에 적극 진출해 현재 브랜드숍 시장은 큰 규모로 발전했습니다. 회사는 유연하고 전략적인 제품 개발과 효율적인 가맹점 지원과 관리, 고객 커뮤니케이션을 통한 고객만족을 최우선으로 한 차별화 전략으로 장기적 성장 동력을 마련하고 글로벌 비젼을 수립해 매스티지의 브랜드 가치를 더욱 확고히 할 것입니다.에이블씨엔씨는 2004년 호주 시드니매장을 시작으로 현재까지 미국, 일본, 중국 등을 포함하여 31개국에 2,200여개에 달하는 해외 매장을 운영 중에 있습니다. 일본, 중국 시장은 전략지역으로 현지법인을 두어 철저한 현지화 전략을 꾀하는 동시에 품질력을 기반으로 시장확장 노력에 최선을 다하고 있으며, 유럽과 중동 및 남미 지역으로 시장을 적극 확대하여 전세계적인 네트워크를 구축, 해외시장에서도 독보적인 지위를 선점할 수 있도록 최선을 다할 것입니다. 이러한 당사의 특, 장점인 해외 네트워크를 활성화해 국내 시장에서의 안정화 및 글로벌 브랜드로서 성장의 발판을 마련할 것입니다. 유럽, 일본, 홍콩 등 해외 현지 트렌드를 수집해 글로벌 브랜드에 부합하는 제품을 신속히 출시해 고객의 니즈에 부합하는 '고객 우선주의'의 가치를 실현시킬 것입니다. (2) 공시대상 사업부문의 구분 대 분 류 중 분 류 소 분 류 화합물 및 화학제품 제조업 기타 화학제품 제조업 화장품 제조업 (3) 시장점유율 (2015년말 점유율 현황) (단위 : %) 아모레퍼시픽 LG생활건강 에이블씨엔씨 (미샤) 기타 - 당사에서 추정한 화장품 시장의 점유율로서 각 사의 실적 정산과정에서 차이가 있을 수 있습니다. (4) 시장의 특성 화장품 산업은 정밀화학산업분야 중 중요한 사업으로 첨단과학의 응용을 통해 고부가가치를 창출할 수 있는 미래유망산업이며, 아름다움과 삶의 풍요로움을 제공하는 산업인 동시에 인체에 사용되므로 엄격한 규제를 받고 있는 산업이기도 합니다. 이러한 화장품 산업의 특성을 좀더 자세히 살펴보자면 다음과 같습니다. 첫째,
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화장품산업은 고부가가치 산업입니다. 화장품산업은 화학, 생물과학, 약학, 생리학 등 기초과학과 응용기술이 복합적으로 작용되는 전형적인 정밀화학공업의 한 분야로 기술집약적인 고부가가치의 산업입니다. 화장품산업은 정밀화학공업의 일반적 특징인 고부가가치성을 가지고 있는데 최근 시장개방에 따른 수입품의 증가와 신규기업의 대거 진출로 수익성이 크게 악화되긴 했으나 제조업 전체와 비교해 볼 때 여전히 높은 수익구조를 유지하고 있습니다. 둘째, 화장품 산업은 하이테크산업입니다. 화장품산업은 단순한 제조업이 아닌 연구개발의 비중이 점점 더 강화되고 있는 하이테크산업으로 발전하고 있습니다. 최근 늘어나고 있는 고기능성 화장품에 대한 수요와 맞물려 화장품산업은 더더욱 고기술에 의존하는 하이테크산업으로 발전하고 있습니다. 셋째, 화장품은 유행에 민감한 대표적인 패션상품입니다. 화장품은 타업종에 비해 기호성과 유행성이 강하며 제품의 라이프사이클이 짧아 신상품의 개발이 빈번한 특성을 지니고 있어 시장에서도 이러한 경향이 반영되고 있습니다. 또한 소득탄력성이 비교적 큰 상품으로 소득수준의 향상에 따라 수요가 증가하는 추세를 보이고 있습니다. 판매자의 입장에서는 질적 차이가 인식되지 않는 시장구조를 가지고 있어 포장방법, 대중광고 등이 주요한 판매경쟁력이 되고 있습니다. 넷째, 전형적인 다품종 소량생산 제품으로 비교적 소규모 자본 투자형 산업입니다. 화장품산업은 제품설비가 소규모이고 공간활용을 집약화할 수 있는 생산방식을 취하고 있어 적은 규모의 설비투자로도 생산이 가능할 뿐만 아니라 중소기업도 전문화를 추구할 수 있는 산업이라 하겠습니다. 다섯째, 화장품 산업은 선진화 되어가는 글로벌 산업 입니다. 인종에 따른 피부특성 및 화장습관의 차이로 인해 지금까지 대부분의 국가에서는 내수중심 산업으로 발전해 왔으나 선진화된 공법과 정제된 고급 원료의 사용으로 인해 점차 선진화 되어가는 면모를 보이고 있습니다. 여섯째, 화장품시장은 과점적 경쟁시장입니다. 2012년까지 화장품시장은 아모레퍼시픽, LG생활건강 등 상위 2개사가 국내 화장품시장의 거의 절반을 차지하고 있어 과점구조를 이루고 있습니다. 이러한 과점현상은 80년대 이후 판매경쟁이 심화되면서 자금동원력이 양호한 상위기업들의 시장지배력이 강화된 데 기인합니다. 일곱째, 화장품 산업은 다른 산업에 비해 방문판매, 제도판매, 업소판매, 일반판매, 온라인 판매 등 다양한 유통경로를 형성하고 있습니다. (5) 신규사업 등의 내용 및 전망 당사는 보고서 제출일 현재, 이사회 결의 등을 통하여 향후 새로이 추진하기로 구체화된 신규사업부문은 없습니다. (6) 조직도 제16기_조직도.jpg 제16기_조직도 2. 주요 제품, 서비스 등 (단위 : 천원, %) 사업부문 매출유형 품 목 구체적용도 주요상표 등 매출액 비율(%) 화장품사업부문 제품 스킨케어 노화된 피부를 개선 타임 레볼루션, 니어스킨,수퍼 아쿠아, 한방 미사(美思) 등 바디 손상모발 개선 등 프로큐어, 미샤, 로 드 퍼퓸 등 베이스메이크업 피부 트러블 진정 등 포인트메이크업 눈 주위를 촉촉하게 유지 등 M, The Style, 미샤, 시그너처 등 클렌징 모공 속 노폐물 제거, 피부 보습 등 M, The Style, 니어스킨,美思, 미샤 등 남성용 피지 과잉 분비 조절 등 미샤 포 맨 등 기 타 기 타 합 계 상 품 미샤, The Style 등 기 타 판촉상품 등 총 계 3. 주요 원재료에 관한 사항 (단위 : 천원, %) 사업부문 매입유형 품 목 구체적용도 매 입 액 비율(%) 비 고 화장품사업부문 외주가공비 남성용 피지과잉분비조절 등 바디 손상모발 개선 등 베이스 메이크업 피부 트러블 진정 등 스킨케어 노화된 피부를 개선 클렌징 모공 속 노폐물 제거, 피부보습 등 포인트 메이크업 눈 주위를 촉촉하게 유지 등 기 타 합 계 원 료 상 품 남성용 피지과잉분비조절 등 바디 손상모발 개선 등 베이스 메이크업 피부 트러블 진정 등 스킨케어 노화된 피부를 개선 화장소품 브러쉬 등 클렌징 모공 속 노폐물 제거,피부보습 등 포인트 메이크업 눈 주위를
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촉촉하게 유지 등 기 타 합 계 부 재 료 용 기 캡 튜 브 펌 프 기 타 합 계 총 합 계 4. 생산 및 설비에 관한 사항 가. 생산능력 및 생산능력의 산출근거 (1) 생산능력 (단위 : 천개) 사업부문 품 목 사업소 제16기 제15기 제14기 화장품사업부문 클렌징 평택 기타(향수) 합계 ※ 생산능력은 제품을 계속적으로 생산할 경우의 생산능력을 측정한 것이며, 실제투입인원과 작업자의 숙련도에 따라 많은 영향을 받음으로 실제 생산능력과는 차이를 보일 수 있습니다. (2) 생산능력의 산출근거 일일 평균 근무시간은 7.5시간, 월평균 20일 생산기준 생산능력입니다.(견본 및 샘플제품 제외) 나. 생산실적 및 가동률 (1) 생산실적 (단위 : 천개) 사업부문 품 목 사업소 제16기 제15기 제14기 화장품사업부문 클렌징 평택 기타(향수) 합계 ※ 평택공장은 2010년~2011년 까지는 증정용 제품(견본 및 샘플)만을 생산하였으며, 2012년 하반기부터 일부 판매용 제품을 생산 하였습니다. (2) 가동률 당사는 주로 증정용 제품(견본, 샘플)을 생산, 일부 판매용 제품을 생산하고 있으며 제품별 생산은 기계적인 요인보다는 인적요인에 따른 영향이 크므로 가동시간에 의한 가동률의 측정에 어려움이 있어 생략하였습니다. 다. 생산설비의 현황 [자산항목 : 토지] (단위 : 천원) 사업소 소유 형태 소재지 기초 장부가액 증감 상각 기말 장부가액 비고 증가 감소 평택공장 자가보유 평택시 합계 [자산항목 : 건물,기계장치,공구와기구,비품,연구기자재,차량운반구] (단위 : 천원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초 장부가액 증감 상각 기말 장부가액 비고 증가 감소 평택공장 자가보유 평택시 건물 기계장치 공구와기구 비품 연구기자재 차량운반구 합계 5. 매출에 관한 사항 가. 매출실적 (단위 : 천원) 사업부문 매출유형 제16기 제15기 제14기 화장품사업부문 제품매출 수 출 내 수 합 계 상품매출 수 출 내 수 합 계 기타매출 수 출 내 수 합 계 국내합계 수 출 내 수 합 계 해외법인 일 본 중 국 합 계 광고사업부분 광고대행 및 제작 연결조정 연결매출액 나. 판매경로 및 판매방법 등 (1) 판매조직 구 분 부 서 인 원 구 성 내 수 영업본부 유통팀메트로팀특판면세팀서울/수도권 영업팀부산 영업팀영남 영업팀호남 영업팀중부 영업팀직영 관리팀어퓨 영업팀 12명 6명 5명 9명 8명 6명 6명 6명 3명 3명 마케팅본부 온라인팀마케팅팀 14명 7명 수 출 마케팅본부 해외추진팀 12명 (2) 판매경로 사업부문 판매경로 매출비중(%) 비고 제16기 제15기 제14기 화장품사업부문 On-Line 가맹점 직영점 수 출 기 타 합 계 (3) 판매방법 및 조건 당사의 제품판매경로는 크게 가맹점을 통한 판매, 직영점을 통한 판매, 인터넷을 통한 판매로 구분할 수 있으며 대금회수 방법과 부대비용의 부담은 아래와 같습니다.① 대금회수 : 온라인의 경우 화장품 주문과 함께 입금을 받고나서 제품을 발송, 가맹점의 경우 선입금 후발송.② 부대비용의 부담 : 제품 운송비 등 제반 비용은 회사에서 부담. (4) 판매전략 ① 중심상권 선점을 통한 시장지배력 강화② 해외시장 진출을 통한 매출 확대③ 제품력 강화 및 신제품 출시로 고객만족 극대화 및 신규고객 창출 6. 수주상황 당사의 주요 판매경로(직영점, 가맹점, 온라인등)의 특성상 주문이 단기 발주형식으로 이루어지고 있어, 시장상황에 따른 제품별 변동요인이 매우 크기 때문에 수주상황은 작성하지 아니하였습니다. 7. 시장위험과 위험관리 가. 자본위험관리 회사는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서의 존속가능성을 보장할 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 회사의 자본구조는 차입금에서 현금및현금성자산 등을 차감한 순금융부채와 자본으로 구성되어 있습니다. 한편, 보고기간종료일 현재 회사가 자본으로 관리하고 있는 항목의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원). 구 분 당 기 전 기 차입금 총계 차감: 현금및현금성자산 단기금융자산 순금융부채(자산) 자본총계 순부채 비율 순자산이므로
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산출하지 않음 나. 금융위험관리 회사는 금융상품과 관련하여 신용위험, 유동성위험, 환위험, 이자율위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 회사의 위험관리는 회사의 재무적 성과에 영향을미치는 잠재적 위험을 식별하여 회사가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는것을 그 목적으로 하고 있습니다. (1) 신용위험 신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약 상의 의무를 만족시키지못할 경우 당사에게 발생하는 재무적인 손실입니다. 회사가 노출된 신용위험은 주로 각 고객의 개별적인 특성의 영향을 받습니다. 대부분의 고객들이 회사와 다년간 거래해 오고 있으며, 손실은 자주 발생하지 않았습니다. 또한 회사의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 거래처별 특성의 영향을 받습니다. 회사는 대금 결제조건을 결정하기 이전에 신규 거래처에 대해 개별적으로 신용도를 검토하고 있으며, 기존 거래처에 대해서는 신용도를 재평가하여 신용도를 재검토하고 있습니다.회사는 매출채권 및 기타채권에 대해 발생할 것으로 예상되는 손실에 대해 대손충당금을 설정하고 있습니다. 또한 회사는 신용위험을 관리하기 위하여 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 회수지연현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다. 한편, 보고기간종료일 현재 신용위험의 최대 노출금액은 채권의 장부금액이며, 연령별 매출채권의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원). 구 분 6개월이하 6개월~1년 1년초과 합계 일반거래처 해외종속기업 매출채권 계 (2) 유동성위험 회사는 충분한 현금및현금성자산 등을 보유하고 활발한 영업활동을 통해 신용한도 내에서 자금 여력을 탄력적으로 유지하고 있습니다. 영업관련 금융부채의 경우 구매 후 통상 3개월 이내에 결제하는 것을 원칙으로 하고 있어, 대부분의 유동성 금융부채의 만기는 3개월 이내입니다. 월별 지급될 자금을 상회하는 현금및현금성자산 등을 보유함으로써 유동성을 관리하고있습니다. (3) 시장위험 1) 환위험관리 회사는 보고통화와 다른 수입과 지출로 인해 외화 환포지션이 발생하며, 환포지션이 발생하는 주요 외화로는 USD, JPY 등이 있습니다. 당사는 외화로 표시된 채권과 채무의 환노출 위험을 주기적으로 평가, 관리 및 보고하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다(단위:천원). 구 분 당 기 전 기 자 산 부 채 자 산 부 채 USD JPY CNY 합 계 회사는 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.(단위:천원). 구 분 당 기 전 기 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 USD JPY CNY 합 계 2) 이자율위험 이자율 위험은 미래 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동 금리부 조건의 차입금과 예금에서 발생할 수 있습니다. 회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 이를 위해 근본적으로 내부 자금 공유 확대를 통한 외부차입 최소화, 고금리 차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시 및 대응방안 수립 등을 통해 선제적으로 이자율 위험을 관리하고 있습니다. 회사는 대부분 만기가 1년 이하인 고정 금리부 자산에 투자하고 있으며, 이 경우 시장이자율이 상승할 경우 해당 공정가치가 하락할 위험에 존재합니다. 그러나 단기예금에 투자되어 있어 공정가액의 변동위험은 미미한 실정입니다. 또한, 회사는 이자부부채가 존재하지 않으므로 이자율 변동이 금융부채의 공정가치 또는 미래의 현금흐름에 미치는 영향이 중요하지 아니합니다. 8. 연구개발활동 가. 연구개발 담당조직 연구개발조직도(20120330).jpg 연구개발조직도 나.
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연구개발비용 (단위 : 천원) 과 목 제16기 제15기 제14기 비 고 원 재 료 비 인 건 비 감 가 상 각 비 위 탁 용 역 비 기 타 연구개발비용 계 회계처리 판매비와 관리비 제조경비 개발비(무형자산) 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100] 다 . 연구개발실적 연구분야 연구결과 및 기대효과 제품 새싹 추출물을함유한 제품 개발 식물의 새싹이나 어린잎에서 추출한 영양이 풍부한 천연 복합체를 컨셉으로 내추럴한 이미지를 부여한 수분공급 제품 ◆ 미샤 비 프레쉬 밸런싱 토너, 에멀젼, 세럼◆ 미샤 비 프레쉬 하이드라 토너, 에멀젼, 세럼, 크림 기능성 코엔자임 Q10을함유한 제품 체내에서 존재하면서 피부의 생리 에너지를 향상 시키도록 도와주는 Coenzyme Q 10 을 함유한 기능성 크림 및 에센스 개발 피부나이, 탄력, 피부 고민을 관리해주는 아지렐린 성분이 강화되어 매끈하고 탄력있는 피부로 가꾸어 주는 펩타이드 성분 함유 기초 제품 ◆ 코엔자임 Q10 퍼밍세럼, 퍼밍크림, 퍼밍핸드크림 젤타입의 남성스킨 제품 빙하가 암석층을 통과해 만들어진 물로, 나트륨, 칼륨, 마그네슘 등이 풍부하며 순수한 물로 이루어진 제품 강조하는 컨셉으로 기존의 리퀴드한 제형과 다른 젤타입의 애프터 쉐이브로 얼굴에 닿는 순간 쫙 퍼지는 쿨한 애프터 쉐이브 ◆ 엑스퍼디션 애프터 쉐이브 W/S 제형의썬 플루이드 W/S 타입의 점도가 낮아 펴바르기 좋으며, 사용시 끈적임이 없는 썬 플루이드 ◆ 미샤 소프트 선 스크린 포 키즈 SPF 26 PA++ W/S 제형의썬 스프레이 UVA와 UVB를 이중으로 차단하며 피부보호 성분을 함유하여 시너지 효과를 주는 산뜻한 사용감 의 선제품 ◆ 미샤 라이트 선 쉴드 스프레이 SPF 27 PA ++ 미샤 DSW 아쿠아 스틱파운데이션 스피디하고 간편한 피부표현 능력과 부드럽고 높은 커버력, 뭉치지 않는 밀착력으로 피부톤을 깨끗하게 정리해 준다. ◆ M 피니쉬 커버 스틱 미샤 일루미네이팅 팩트SPF20 PA++ 3종 활동적인 현대 여성의 피부를 태양과 외부 유해 환경으로부터 보호하여 항상 맑고 투명한 피부로 가꾸어 준다. 립에센스 SPF 10 입술의 보습과 케어를 가지는 기존 립 제품에 기능적인 면을 부각하여 SPF 지수를 추가한 제품으로써 입술을 부드럽고 촉촉하게 함은 물론 자외선으로부터 입술을 보호제품 ◆ 미샤 일루미네이팅 립에센스 SPF 10 콜라겐 겔 마스크 수분을 보급해주는 콜라겐을 함유한 겔 타입의 시트형 마스트 제품 ◆ 이펙츄얼 시트마스크 2종 딥 클렌징마사지 크림 제품 동의보감의 옥용산 처방에 근거하여 한방추출물을 안정화 한 유화 제형의 마사지 제품으로 피부를 깨끗하고 밝게 가꿔주는 각질 관리 마사지 크림 창포 추출물이 강화되어 피부를 윤기있고 깨끗하게 관리해주는 각질 케어 제품 ◆ 미사 청명안 마사지 크림 커버력이 우수한파우더 제품 촉촉한 사용감과 커버력이 우수하며 화사한 피부를 표현할 수 있는 한방 파우더 ◆ 미사 예안 파우더 펄 함유 바디 파우더 펄을 이용한 바디라인의 자연스런 표현과 매력적인 라인의 표현을 위한 펄이 함유된 바디 파우더 ◆ 로즈워트 바디 펄 파우더 고영양 에센스 제품 한방의 피부 영양 성분을 아침과 저녁에 공급하기위한 고농축의 에센스 제품 ◆ 영양 진수단액 (아침용)◆ 영양 진수단액 (저녁용) 파우더리 사용감의스킨커버 제형 리퀴드 파운데이션의 촉촉한 사용감과 자연스러운 피부표현 기능에 투웨이케익처럼 사용과 휴대가 간편한 장점을 가진 하나의 제품으로 톡톡 두드려 마무리하면 파우더 느낌으로 변하는 새로운 유형의 파운데이션 ◆ 실키 소프트 메이크업 파운데이션 필링젤 제형 개발 luffa cylindrica fruit 스크럽제를 사용 함으로서 자극이 없는 부드러운 필링을 할수있다.또한 수용성점증제를 사용하여 끈적임이 없으며 각질층의 turn over를 균형화시키는 제품 ◆ 스킨체인져 필링젤 부드러운 사용감의색조 베이스 제품 다공성파우더를 실리콘으로 코팅하여 부드러운 사용감과 실키한 느낌의 피부감촉을 붕하여 화장시 소프트한 내츄럴 분위기를 표현하도록 하는 색조
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기본 베이스 제품 ◆ 실키 소프트 메이크업 베이스 보륨 컬링이 오래유지 되는 마스카라 고기능성 신규 폴리머를 사용하여 볼륨감 있는 눈썹과 컬링 이 뛰어나 자연스러운 눈매의 표현과 오랫동안 지속되는 이중 효과의 마스카라로 눈썹을 코팅 함으로써 잘 번지지 않고 재속성이 향상된 제품 ◆ M 환타스틱 더블 마스카라 볼륨 롱래쉬◆ M 환타스틱 더블 마스카라 컬링 롱래쉬 피지 컨트롤프레스트 파우더 제형 피지 컨트롤 효과를 강화하여 땀이나 유뷴을 효과적으로 흡수하여 항상 보송보송한 피부 상태를 유지 시켜주는 프레스트 파우더 팩트 제형 ◆ M 비쥬얼 펄 프레스트 파우더 자동 버블 발생클렌징제형 O2 carrier Technology 공법을 이용한 피부에 닿으면 톡톡 터지는 산소 방울이 자동으로 발생하여 부드러운 클렌징을 유도 하는 제품 ◆ 미샤 이펙츄얼 오투 버블 클렌져
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IV. 감사인의 감사의견 등 ※ 회계감사인의 감사(검토)의견, 회계감사인과의 감사/비감사 용역 체결현황이 있을 경우 아래 『회계감사인의 감사의견』단위서식을 클릭하여 삽입하신 후 입력하세요. ◆click◆『회계감사인의 감사의견』 삽입 11011#*회계감사인의감사의견.dsl 25_회계감사인의감사의견 1. 회계감사인의 명칭 및 감사의견 사업연도 감사인 감사의견 감사보고서 특기사항 제16기(당기) 회계법인성지 적정 제15기(전기) 회계법인성지 적정 제14기(전전기) 회계법인성지 적정 2. 감사용역 체결현황 (단위 : 천원) 사업연도 감사인 내 용 보수 총소요시간 제16기(당기) 회계법인성지 반기 연결, 별도 재무제표 검토기말 연결, 별도 재무제표 감사 제15기(전기) 회계법인성지 반기 연결, 별도 재무제표 검토기말 연결, 별도 재무제표 감사 제14기(전전기) 회계법인성지 회계감사 용역계약 3. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황 (단위 : 천원) 사업연도 계약체결일 용역내용 용역수행기간 용역보수 비고 제16기(당기) 세무조정용역 2015년 7월 ~ 2016년 3월 제15기(전기) 세무조정용역사업타당성분석 2014년 8월 ~ 2015년 3월2014년 9월 ~ 2014년 9월 제14기(전전기) 세무조정용역 2013년 8월 ~ 2014년 3월 4. 내부통제에 관한 사항 감사인은 2015년 12월 31일 현재의 내부회계관리제도의 운영실태평가보고서를 검토하였으며, 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준의 규정에 따라 작성되지않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였다는 의견을 표명하였습니다.
아이큐어 — [기재정정]사업보고서 (2020.12)

II. 사업의 내용 ◆click◆『수주상황』 삽입 11011#*_수주상황.dsl 1. 사업의 개요 가. 사업 개황 1) 제약 사업 당사는 약물전달시스템(Drug Delivery System; DDS) 분야 중에서 고성장 사업분야로 자리매김하고 있는 경피약물전달시스템(Transdermal Drug Delivery System; TDDS)의 개발 및 제조를 주력 사업으로 영위하고 있습니다. 약물전달시스템(DDS)은 약물의 농도가 치료효과 범위 내에서 지속적으로 유지되고 질환 부위에 효율적으로 전달함은 물론 그것을 조절하는 역할을 통해 약물의 부작용을 줄이고, 약물에 대한 환자의 순응도를 높이며, 효능 및 효과를 극대화할 수 있도록 제형화하는 개량신약 기술입니다. 경피약물전달시스템(TDDS)과 같은 개량신약의 개발은 고위험의 신물질신약 개발에 비하여 적은 비용과 짧은 개발기간으로 투자 효율성이 높은 분야입니다. 경피약물전달시스템(TDDS)에 함유된 약물은 각질을 포함한 표피를 투과하여 진피층까지 확산되고 거기서 모세혈관 및 조직으로 약물이 이동하게 되어 전신으로 전달됨으로써 약효를 발휘하게 됩니다. 경피약물전달시스템(TDDS)은 1970년대 초 미국의 Alza사에 의해 선도되었으며, 2010년 IMS 데이터에 따르면 1984년에 미국에서 발매된 니트로글리세린 패취가 2009년에는 약 5,000억원 이상의 매출을 기록하며 새로운 시장으로써의 발전 가능성을 보여주었습니다. 실제로 경피약물전달시스템(TDDS)은 전 세계 시장에서 매년 높은 성장율을 보여주고 있으며, 아래와 같은 요인에 의하여 개발 및 시장의 성장 역시 가속화되고 있습니다. [경피약물전달시스템(TDDS)의 장점] 장 점 설 명 생체내 이용률 증가 - 유입 된 약물이 위장관에서 흡수되지 않으므로 간초회대사(First Pass Effect)를 거치지 않아 약물의 생체이용률이 경구제 대비 높음 약물 부작용의 최소화 - 경구제나 주사제는 유효혈중농도 범위를 벗어난 초기 혈중농도 상승에 의한 부작용이 발생 - 경구제는 투여시 위장관에서 흡수되므로 간이나 신장에 빠르게 전달되어 대사되므로 그에 따른 부작용 발생. 경피약물전달은 그에 따른 부작용을 최소화 함 - 경피약물전달은 안정적으로 유효혈중농도를 유지할 수 있으므로 경구제나 주사제보다 낮은 부작용을 보이며 부작용 발생시 제거 용이 표적 투여 가능 - 경구제로는 불가능한 국소 부위의 투여 가능 환자 편의성 증대 - 주사제나 경구제의 불편함과 거부감 해소 - 경구제 투여가 곤란한 환자들에게 쉽게 투여 가능 - 경구제에 비해 투약횟수를 줄일 수 있음 만성질환에 적합 - 고혈압이나 중추신경계 질환 같은 만성 질환 증가에 따른 적절한 치료 시스템 지속적 성장 - 약물전달시스템(DDS)이나 경피약물전달시스템(TDDS)은 전체 의약품의 성장률보다 높으며 지속적 성장 중(Jain PharmaBiotech Report, 2017) - 특허 만료 된 의약품의 경우 개량신약을 개발함으로써 제네릭에 비해 가격과 독점기간의 우위를 점할 수 있음 - 기존 약물 화합물의 재구성이나 이전에 실패한 의약품을 재배치 할 수 있음 신흥 시장의 확대 - 아시아와 같은 신진 시장의 급속한 의료비 증가와 의료 인프라 진화에 따른 시장 성장 - 중국과 인도 같은 신흥 국가의 연구 개발 참여에 따른 활성화 경피약물전달시스템(TDDS) 제품은 다양한 방면으로 활용됨에 따라 큰 규모의 시장이 형성되어 있으며 매년 급격한 시장 성장률을 보이고 있습니다. 또한 약품에 대한 검증과정이 신물질 신약 대비 다소 유연하기 때문에 제품 구성에 많은 장점이 있습니다. 이러한 장점에도 불구하고 경피약물전달시스템(TDDS)으로 개발된 약물의 수는 여전히 전세계에서 약 25여개 뿐이며, 시장에 상용화 되어 있는 약품들 대부분이 외국제약사에 의해 개발 된 제품들로 순수 국내 기술에 의해 개발된 독자적 오리지널 제품은 전무한 상황입니다. 당사의 경피약물전달시스템(TDDS)은 자사의 순수 기술력을 바탕으로 국내 연구 인력들과 함께 약물의 치료효과를 극대화하고 부작용은 감소된 혁신 개량