chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
더블유씨피 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

또한 당사는 세계 최대 5.5m폭 제조설비의 생산 기술을 확보하여 경쟁사(2.5m~4.5m) 대비 단위시간당 생산량이 가장 높습니다. 연신을 위한 Loss 부분을 잘라내는 Trimming 비율이 낮아 경쟁사(동시 연신 방식) 대비 유효 면적 이 월등한 기술력도 보유하고 있습니다. 당사 분리막은 그 품질을 인정받아, 국내 Tip-tier 배터리 제조사에 이차전지 분리막을 공급하고 있습니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 제품 설명 당사는 EV용 이차전지 습식 분리막 및 세라믹코팅분리막(Ceramic Coated Separator, 이하 "CCS") 생산을 주력으로 하고 있습니다. 분리막은 두 전극 간의 전기적 단락을 방지하여 안전성을 높이고, 전기화학 반응이 지속적으로 진행될 수 있도록 이온 전달의 통로를 제공하는 역할을 합니다. 대표적인 분리막 소재로는 PE(폴리에틸렌), PP(폴리프로필렌) 등이 있습니다. PE나 PP와 같은 분리막 소재는 공정 과정을 통해 구분되며 건식 공정을 거치면 건식 분리막, 습식 공정을 거치면 습식 분리막으로 구분됩니다. 건식법(Dry Process)은 양산이 용이할 뿐만 아니라, 습식법에 비해 사용하는 원료 개수와 공정이 적어 비용을 절감할 수 있습니다. 그러나 제품의 균일도를 확보하기 어려우며, 박막화하거나 수율관리가 어려운 단점이 있습니다. 습식법(Wet Process)은 건식법 대비 제조 공정이 복잡하고 가소제 Filler, 유기용매 등의 추가 재료가 필요하기 때문에 더 많은 비용이 발생합니다. 하지만 분리막 품질이 균일하고 기계적 강도가 제어되며, 박막화가 용이하다는 장점이 있습니다. 이 때문에 습식 분리막에 대한 수요가 상대적으로 높아지고 있고, 습식 분리막 생산을 위주로 설비 증대가 이루어지면서 건식 분리막과의 단가 차이가 크게 줄어들고 있습니다. 한편 최근 습식 분리막 소재에서 안전성을 한 단계 더 향상시킨 코팅 분리막(Coating Layer)의 수요가 증가하고 있습니다. 코팅 분리막은 분리막 표면 또는 내부에 세라믹과 같은 무기물을 첨가하여 내열성을 향상시킨 분리막 제품입니다. 당사의 주요 제품은 습식 분리막과 코팅 분리막으로, 경쟁사 대비 분리막 강도가 높고 분리막 파손의 위험성이 낮은 것이 특징입니다. 현재 당사는 세계 최대 수준인 5.5m 광폭 생산기술을 보유하고 있으며, 업계 최고 수준의 단위시간당 생산 능력을 가지고 있습니다. 이차전지 분리막은 수요가 폭발적으로 증가함에 따라 장기적으로는 공급 부족이 예상되는 소재입니다. 즉 분리막 산업은 장기적으로 공급자 우위의 시장이 유지될 가능성이 높습니다. 향후 공급 부족이 우려됨에 따라 전방 기업들은 분리막 제조업체와 장기공급협약을 통해 안정적인 매출처를 확보하는 추세를 보이고 있습니다. 따라서 이차전지 분리막 사업은 경기변동 및 계절적 요인 변동에 따른 영향이 타 산업에 비해 비교적 적다고 할 수 있습니다. 나. 주요 제품 등의 현황 【과거 3개년 부문별 매출액 】 (단위: 백만원, %) 구분 2022년 1분기 2021년 2020년 2019년 금액 비율 금액 비율 금액 비율 금액 비율 제품 분리막 합계 출처: 당사 각 사업연도 감사보고서 및 분기 검토보고서 주1) 연결대상 종속회사가 편입된 2021년 이후부터는 연결기준, 이전인 2020년, 2019년은 별도기준으로 작성 당사의 제품은 이차전지용 분리막 하나로 구성되어 있으나, 고객사의 당사 제품 사용처에 따라 상기의 구분이 가능합니다. 소형/일반 분리막 제품의 경우, IT 제품, 전동 공구, 청소기 용 이차전지 생산을 위해 판매되고 있으며 이차전지의 형태는 일반적으로 소형 원통형 전지입니다. 중대형/일반 분리막 제품의 경우, EV, 자동차용 이차전지 생산을 위해 판매되고 있으며 이차전지의 형태는 원통형 또는 파우치 타입입니다. 중대형/코팅 분리막 제품의 경우, EV, 자동차용 이차전지 생산을 위해 판매되고 있으며 각형과 일부 파우치 타입으로 구성되어 있습니다. 패키징 형태별 이차전지 배터리.jpg 패키징 형태별 이차전지 배터리 다. 주요 제품 등의 가격변동추이
더블유씨피 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

(단위: 백만원) 사업년도 품 목 2022년도 1분기 (제7기) 2021년도 (제6기) 2020년도 (제5기) 2019년도 (제4기) 분리막 매출규모 내 수 수 출 출처: 당사제시 당사는 설립초기 내수매출 비중이 높았으나, 2022년 1분기 현재 수출위주로 매출이 구성되어 있습니다. 수출의 경우 초기에는 논코팅 제품위주로 판매되었으나, 최근 고단가의 코팅제품 매출 비중의 증가로 수출 분리막 단가는 증가 추세입니다. 라. 주요 제품 등 관련 각종 산업표준 IATF 16949는 자동차산업 품질경영시스템을 위한 국제 규격입니다. IATF 16949는 IATF (International Automotive Task Force) 회원들과 공동으로 개발되었으며 승인 및 출판을 위해 국제 표준화기구 (ISO)에 제출되었습니다. 이 규격은 과거 ISO 9001을 기반으로 하는 일반적인 품질경영시스템 요구사항을 기반으로 하되, 자동차산업의 최종 완성차 업체의 품질 요구 사항을 반영한 세부 기준입니다. IATF 16949는 지속적 개선, 결함 방지 및 공급망의 산포 및 낭비 감소를 제공하는 공정 중심 품질경영시스템의 개발을 강조합니다. 목표는 고객 요구사항을 효율적이고 효과적으로 충족시키는 것입니다. 최근 글로벌 완성차 업체를 대상으로 하는 납품을 위해서는, 해당 인증을 필수로 요구하고 있습니다. 당사는 ISO9001인증을 가지고 있으며, 2018년 12월 IATF16969인증을 획득하였습니다. 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료 현황 (단위: 백만원) 구분 품목 2022년도 1분기 2021년도 2020년도 2019년도 분리막 원재료 포장재 외 합계 당사의 주요 원재료 매입현황은 상기와 같으며 전량 모두 국내에서 공급받고 있습니다 . SNE리서치에 따르면 글로벌 습식 분리막의 원가 구조 분석 시, 전체 생산원가 중 원재료가 약 30%, 제조비가 약 60%, 그리고 판매및관리비가 약 10%를 구성하고 있습니다. 한편, 원재료 중에서는 PE가 대부분을 차지하기 때문에 안정적인 PE 수급은 매우 중요한 경영활동입니다. PE는 비교적 범용 플라스틱 중 하나로 한국, 일본 및 중국을 중심으로 한 석유화학제품 생산업체들이 주로 공급합니다. 그 중 HDPE를 제공할 수 있는 주요 PE 공급업체로는 일본 Mitsui Chemicals, Sumitomo Chemical, 미국 Celanese, 중국 PetroChina, SinoChem, 그리고 한국의 대한유화㈜ 등이 존재하며, 독점적 경쟁시장으로 볼 수 있습니다. 주요 분리막 생산업체들은 원재료 조달을 위한 수급처는 안정적으로 확보 중에 있으며, 주요 공급처는 국내 및 해외에 존재하는 복수의 석유화학제품 생산업체를 통해 조달하고 있습니다. [주요 매입처 현황] 매입처 품목 특수관계 여부 대한유화㈜ 등 PE 미해당 극동유화㈜ 등 오일 미해당 나. 생산능력, 생산실적 및 가동률 (1) 가동율 현황 (단위: 시간, %) 월 표준 생산시간 2022년 1분기 실제 생산시간 평균 가동율 주1) 평균 가동율은 1분기 표준 생산시간 대비 1분기 실제 생산시간을 나타냅니다. (2) 생산설비의 현황 (단위: 백만m2) 구 분 2022년도 1분기 (제7기) 2021년도 (제6기) 2020년도 (제5기) 2019년도 (제4기) 생산능력 주1) 생산능력은 이론적 최대달성가능 수준(Design CAPA)을 의미합니다. 당사의 생산설비는 본사가 위치한 충주 공장내 위치해 있고, 설비 기계장치 및 공장 건물 등으로 구성되어 있습니다. 상세 내역은 하기와 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 2022년 1분기말 가액 건물 구축물 기계장치 공기구비품 차량운반구 임차개량자산 건설중인자산 합 계 (3) 생산의 신설 및 매입계획 당사는 급 격한 전방시장의 수요확대에 대응하기 위해 생산능력을 지속적으로 확대중에 있습니다. 향후 충주공장 내 7~8 생산라인 증설 및 유럽 내 헝가리 생산라인 증설을 위한 건축 및 설비 확충 을 검토 및 진행중에 있습니다. 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 당사는 고객사의 요구에 부합하는
더블유씨피 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

맞춤화된(customized) 제품을 개발한 후 이를 생산하여 고객사에 공급하고 있으며, 점차 다양해지는 고객의 니즈에 맞춰 최적화된 제품을 개발 및 판매하는 사업구조를 구축하였을 뿐 아니라, 품질의 균일성을 유지하는 한편 높은 수준의 제품 수율을 확보하여 생산원가 및 비용을 최소화함으로써 제품의 가격 경쟁력을 높이고 있습니다.매출 실적은 하기와 같습니다. (단위: 백만원) 매출유형 품 목 2022년도 1분기 (제7기) 2021년도 (제6기) 2020년도 (제5기) 2019년도 (제4기) 금액 금액 금액 금액 제품 분리막 내 수 수 출 소 계 합 계 내 수 수 출 합 계 나. 판매조직 및 판매전략 당사의 판매조직으로는 회사 산하 영업팀 조직이 존재합니다. 당사는 국내에 소재한 주요 고객사에 대한 영업을 실시하고 있을 뿐 아니라, 국내 고객사의 해외 생산 거점을 비롯한 주요 해외 업체를 대상으로도 영업을 전개함으로써 당사의 제품을 전세계적으로 유통 및 판매하고 있습니다. 당사는 국내 및 전세계에 분포된 해외 고객사들에 대한 즉각적인 영업 의사결정의 집중화를 위하여 충주시에 소재한 본사 판매조직에서 통합적으로 진행하고 있습니다. 매출 증대에 따라 향후 지속적인 인원 충원을 계획하고 있습니다. 판매전략은 하기와 같습니다. (가) EV용 분리막 전략 배터리 수요 성장을 견인하고 있는 EV 시장을 주요 타겟으로 하여 고품질 분리막 판매를 확대하고자 합니다. 완성차 제조기업은 EV의 주행거리 향상 및 고속 충전을 당면과제로 하여 연구개발을 진행하고 있습니다. 이에 따라 고사양 배터리 수요가 증가하고 있으며, 이에 부합하는 분리막 및 CCS가 요구되고 있는 상황입니다. 특히, 최근의 전기차 화재 발생 등으로 인하여 배터리의 안전성이 매우 중요한 이슈로 대두되고 있으며, 이에 따라 글로벌 완성차 제조사들은 고내열/고강도/품질균일성을 갖춘 분리막의 채택을 원하고 있습니다. 당사는 숙련된 분리막 제조 경험을 바탕으로 전세계 다양한 배터리 업체 고객의 고품질 수요를 충족시켜오고 있습니다. (나) IT용 분리막 전략 IT기기에 채용되는 중소형 배터리 시장은 스마트폰/노트북/태블릿 PC 및 전동공구 외에 가전제품의 무선화, 사물인터넷의 확대로 높은 성장이 예상되고 있는 시장입니다. 당사는 이러한 소형 배터리 시장의 상위 업체 내에서의 주공급자 지위를 확보하고 있으며, 향후에도 이러한 지위를 유지할 계획입니다. 당사는 고객사의 배터리 용량 증대 및 안전성 강화 요구에 따라 중국 경쟁사 대비 일정 수준의 기술 격차를 확보하고 있는 박막 제품의 프로모션을 확대하여 업계 내 제품 표준화를 추진하고 이를 통한 시장 내 리더십을 공고히 하고자 합니다. 더불어 양산성이 검증된 제품을 중심으로 시장 지배력을 확대하고 생산성을 추가 개선함으로써 가격 경쟁력 및 수익성을 동시에 확보할 계획입니다. (다) ESS용 분리막 전략 ESS는 주로 풍력이나 태양광 발전 등에서 생산된 잉여전력을 저장하는 장치로, 환경 문제가 전 세계적인 화두인만큼 지속적으로 수요가 증가할 것으로 기대되고 있습니다. ESS에 사용되는 분리막은 크기로 분류하면 EV용 분리막과 중 ·대형에 속합니다. 그러나 EV용 분리막처럼 엄격한 물리적 제약이 있지 않기 때문에, 중 ·대형 분리막 생산 설비를 갖춘 경우, ESS용 분리막 생산에는 크게 어려움이 없을 것으로 판단합니다. 당사는 현재 IT 및 EV용 분리막을 주력 제품으로 생산하고 있지만 현재의 설비로도 ESS용 분리막 생산이 가능하며, 향후 시장 여건에 따라 ESS용 분리막도 생산할 계획이 있습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 자본위험관리 당사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 당사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표의 금액을 기준으로 계산합니다.당분기말과 전기말 현재 당사의 부채비율은 다음과 같습니다.
더블유씨피 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

(단위 : 천원) 구 분 당분기말 전기말 부채총계 자본총계 부채비율 나. 시장위험 (1) 외환위험 당사는 제품수출 및 원재료수입거래와 관련하여 USD, EUR 등의 환율변동위험에 노출되어 있으며, 이러한 외환거래에 따른 위험을 최소화하기 위해 회사는 지속적인 환율 모니터링을 통해 외환거래에 따른 위험을 최소화 하고 있으며, 당분기말과 전기말현재 외화로 표시된 화폐성자산, 부채의 금액은 다음과 같습니다. (당분기말) (단위 : 천원) 통 화 JPY EUR USD 현금및현금성자산 매출채권및기타유동채권 매입채무및기타유동채무 총 노출 (전기말) (단위 : 천원) 통 화 JPY EUR USD 현금및현금성자산 매출채권및기타유동채권 매입채무및기타유동채무 총 노출 당분기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 10% 변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 기초통화 당분기말 전기말 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 JPY EUR USD 합계 상기 민감도 분석은 보고기간종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산 및 부채를 대상으로 산출하였습니다. (2) 이자율위험당사는 고정이자율과 변동이자율로 자금을 차입하고 있으며, 이로 인하여 이자율위험에 노출되어 있습니다. 당사는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정금리부차입금과변동금리부차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다. 위험회피활동은 이자율 현황과 정의된 위험성향을 적절히 조정하기 위해 정기적으로 평가되며 최적의 위험회피전략이 적용되도록 하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 1%포인트 변동하는 경우를 가정할 때 예금 및 변동금리부 차입금으로부터 12개월간 발생하는 이자수익과 이자비용의 영향은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 당분기말 전기말 금융부채: 변동금리부 차입금 (단위 : 천원) 구 분 당분기말 전기말 1%p 상승시 1%p 하락시 1%p 상승시 1%p 하락시 이자비용 다. 신용위험 신용위험은 당사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 당사는 신용위험을 관리하기 위하여 신용도가 일정수준 이상인 거래처와 거래하고 있으며, 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있습니다. 금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 당분기말 현재 당사의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 당분기말 현금및현금성자산 매출채권및기타유동채권 기타비유동채권 합계 라. 유동성위험 유동성위험관리는 충분한 현금 및 시장성 있는 유가증권의 유지, 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 연결실체의 금융부채를 보고기간종료일로부터계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다. (당분기말) (단위 : 천원) 구분 장부금액 계약상현금흐름 1년이내 1년이후 매입채무및기타유동채무 기타비유동채무 전환사채(유동성전환사채포함) 단기차입금 장기차입금(유동성장기차입금 포함) 합계 (전기말) 단위 : 천원 구분 장부금액 계약상현금흐름 1년이내 1년이후 매입채무및기타유동채무 기타비유동채무 전환사채(유동성전환사채포함) 단기차입금 장기차입금(유동성장기차입금 포함) 합계 마. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황 당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항 없습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 주요계약 상장예비심사신청서 제출일 현재 당사가 체결하고 있는 경영상의 주요계약은 다음과 같습니다. 구분 계약상대방 계약일 계약기간 계약의 목적 임대차계약서 한국산업단지공단 총 50년 범위 내에서 매 10년단위로 계약 갱신 가능 임대차 계약 기본거래계약서 더블유스코프코리아 1년단위로 연장 가능 기본거래계약 합의서 삼성 SDI 장기공급 나. 연구개발 조직 개요 당사는 설립 이후 정규조직 없이 시급한 개발실무 위주로
더블유씨피 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

개발 활동을 수행하였으나 2020년 4월 본격적인 인력충원과 함께 한국산업기술진흥협회(KOITA)를 통해 사내 기업부설연구소를 설립하였고, 이후 지속적인 인력 충원을 통해 개발 인프라를 체계적으로 구축해 나가고 있습니다. 현 생산제품을 포함, 개선업무와 고객사와의 선제적 협의를 통해 고객사 차기 제품에 적용할 분리막을 공동 개발함으로써 개발과 동시에 매출로 이어질 수 있도록 개발 방향을 정하고 있습니다. 또한 신규분리막 및 Post-LIB용 분리막과 차세대 주력제품을 위해 다공성 필름제조 분야의 당사 핵심역량을 활용하여 이온교환막, 고분자전해질 등의 개발도 병행하고 있습니다.연구개발 담당 조직은 아래와 같습니다. wcp 기술연구소.jpg WCP 기술연구소 조직도 다. 연구개발 실적 연구과제명 주관부서 연구기간 정부출연금 관련제품 비고 코팅슬러리 개발 자체 자체비용 코팅분리막 완료 코팅분리막 양산기술 개발 자체 자체비용 코팅분리막 완료 (양산 중) 코팅슬러리 개발 자체 자체비용 코팅분리막 완료 분리막 양산기술 개발 자체 자체비용 코팅분리막 완료 (양산 중) 접착분리막 개발 및 공정개발 자체 자체비용 코팅분리막 개발완료 단계 보헤마이트 적용 코팅분리막 개발 산업부 (KEIT) 18.2억원 코팅분리막 진행 중 저저항 코팅분리막 개발 자체 자체비용 코팅분리막 진행 중 수처리용 이온교환막 개발 자체 자체비용 이온교환막 진행 중 최근 개발된 단면 코팅분리막은 당사의 주요매출 제품이며, 뒤이어 개발된 양면 코팅분리막은 향후 전기차 확대와 더불어 생산양이 급격히 확대될 것으로 예상됩니다. 현재 개발완료 단계인 접착분리막은 고객사와 공동으로 개발 중인 차세대 전기차용 분리막입니다. [최근 3개년 연구개발비] (단위 : 백만원, %) 구 분 2022년도 1분기 (제7기) 2021년도 (제6기) 2020년도 (제5기) 2019년도 (제4기) 연구개발비 연구개발비/매출 당사는 연구개발비용은 자산화처리 없이 전액 비용처리 하고 있습니다. 7. 기타 참고사항 가. 보유 기술의 경쟁력 1. 분리막 기술의 개요 최근 에너지 저장 기술에 대한 관심이 높아지고 있는데, 그 중에서도 충·방전이 가능한 이차전지 산업은 휴대전화, 노트북 등 휴대형 기기의 폭발적인 수요 증가로 시장가치가 급속하게 상승하였을 뿐만 아니라, e-bike, 전기스쿠터, 전기차용 전지까지 포괄하는 차세대 핵심 산업으로 대두되었습니다. 이 때문에 이차전지에 대한 연구개발이 활발히 행해지고 있고, 이차전지를 개발함에 있어서 그 성능을 향상시키고 전지 제작 공정의 수율과 경제성을 높이기 위하여 분리막의 중요성은 나날이 커지고 있습니다. 분리막은 이차전지의 양/음극을 차단, 전기적 단락을 방지할 뿐만 아니라, 이온의 이동통로를 제공하는 PE 계열의 미세 다공성 필름으로, 이차전지의 안전성 확보에 가장 큰 영향을 주는 소재입니다. 안전성은 분리막의 Shutdown(과열 시 미세공 폐쇄) 기능, Melt down 방지(추가 온도 상승 시 필름 형태 유지) 기능 및 기계적 강도(사용 중 단락방지) 확보에 달려있으며, 분리막은 전지 제조원가 중에서 약 20% 정도를 차지하고 있어 제조원가 측면에서도 아주 중요한 역할을 하고 있습니다. 2006년 SONY사의 배터리가 탑재된 Dell 노트북이 회의장에서 발화하는 사고로 대규모 리콜 사태가 벌어지면서부터 이차전지의 안전성 확보는 중요한 이슈로 부각되었습니다. 특히 분리막은 이차전지 안전성 확보에 중심이 되는 소재로 소비자 안전과 직결되기 때문에 다음과 같은 요건들을 충족해야 합니다. 분리막의 기능과 역할 2. 분리막 생산공정 분리막을 만드는 방법은 크게 세 가지로 분류할 수 있습니다. 첫 번째는 폴리올레핀이라는 고분자를 얇은 섬유(Thin Fiber)로 만들어 부직포(Non-woven Fabric) 형태로 만드는 방법입니다. 두 번째는 두꺼운 폴리올레핀 필름을 만든 후 저온에서 연신하여 미세 크랙(micro crack)을 만들어 미세 공극을 형성시키는 것으로 이와 같은 공법을 건식법이라고 합니다. 세번째는 폴리올레핀을 고온에서 가소제와
더블유씨피 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

혼련하여 단일상을 만들고, 냉각과정에서 폴리올레핀과 가소제를 상분리시킨 후 이 가소제을 추출하여 폴리올레핀에 공극을 만드는 습식법입니다. 이 세 가지 중 습식법은 다른 두 방법과 비교하여 필름의 두께가 얇고 균일하며, 박막의 필름을 만들 수 있고 물성도 우수하여 리튬이온 전지 등 이차전지의 분리막으로 양산되는 제품의 대부분을 차지하고 있습니다. 당사는 다양한 국가의 대기업들이 포진하고 있는 이차전지 분리막 시장에서 활발한 기술개발을 통해 중소기업으로는 유일하게 이차전지용 분리막을 제조하는 기업입니다. 2008년 이래 현재는 글로벌 기업인 Asahi 등과 동등하거나 그 이상의 품질을 갖춘 분리막을 본격적으로 생산 및 판매하고 있습니다. 현재 이차전지 시장에서는 더욱 우수한 안전성을 갖춘 제품이 요구되고 있습니다. 대부분의 이차전지 안전 사고는 이상 발열에 따른 분리막의 수축에 의한 내부 단락에서 유발되므로 고온 수축 특성이 개선된 고안전성 분리막의 개발이 요구되고 있습니다. 당사는 아래와 같은 핵심역랑을 기반으로 이차전지에 필요한 요구물성을 만족하는 제품을 생산 및 판매하고 있으며 최근 전기차, ESS분야에서 급격히 증가하는 시장 수요에 대응하기 위해 적극적인 투자와 양산기술을 최적화하고 있습니다. 【당사 기술현황】 구분 기술 특징 원료 주요 원료의 블렌딩 기술 전지의 효율, 기계적·화학적 특성 좌우 미세기공 및 균일한 기공분포를 위해 기공 형성물 배합 및 첨가물 배합기술 Mixing 배합물(원부자재)의 혼합 극대화 외관, 기공, 기계적 특성 결정 혼합성, 용융 점도 등을 제어 가능(최적 Sheet 확보 전 단계) 생산/설비 고속 및 고연신 배율 생산기술 생산성 향상 및 고품질의 안정성 확보 10μm 이하의 박막화 실현 연신배율의 극대화 기술 확보 및 설비 설계를 통한 설비의 자사제작 비용 감축 및 기술유출 방지 3. 전·후방 산업 및 향후 연구개발 투자를 통해 신규 사업진출 당사의 이차전지 분리막의 핵심기술은 다공성 필름을 제조하는 기술입니다. 다공성 필름을 제조하는 기술은 이차전지용 분리막 생산뿐만 아니라 다양한 사업 영역에 적용 가능한 기술입니다. 당사의 핵심 기술이 하나의 기술 플랫폼으로써 적용 가능한 타 산업은 아래 표의 내용과 같습니다. 【분리막(Membrane)의 응용분야】 응용 분야 세부 분야 내 용 수처리 *가정용 정수기나 연수기 등 음료용이나 생활용으로 주로 사용 *상하수처리 상하수 처리장에 멤브레인 방식이 병원성 세균 등의 처리 능력이 뛰어나 적용 확대 예상 *해수담수화 중동 등 물 부족 지역에서 멤브레인을 이용 해수의 나트륨 등 염분을 제거하는데 적용 전기전자 반도체/디스플레이 주된 용도는 초순수 제조 영역이며, 클린룸 공정에 필요한 세정수, 에칭액 등 공정의 사용되는 화학 약품의 정제 등에 사용 에너지 *이차전지 리튬이온전지 세퍼레이터로서 단락을 방지하고 리튬 이온만 선택적이며 가역적으로 투과시키는 기능을 함. 안전성 강화를 위해 표면에 세라믹 코팅 등 후처리 차세대발전 연료전지(PEMFC, SOFC 등)에 수소 이온 이동을 위한 멤브레인에서 사용. 대표적인 것으로 고분자와 세라믹 소재 멤브레인이 해당 플랜트 원자력 등 발전 설비의 냉각수는 초고순수를 필요 헬스케어 제약 의약품 정제, 수액, 주사제 등 제조 공정, 약물 전달, 진단 테스트, 피부 부착 금연보조제, 콘택트 렌즈 등에 사용 의료기구 인공신장 등 인공장기의 역할로 혈액 투석(Dialysis) 기능, 각종 의료처치용 제품에 사용 석유화학 *화학공정 클로로-알칼리(CA) 등 석유화학 공정에서 나오는 화학 약품이나 유기 용제의 정제와 포토레지스트(PR) 등 기능성 수지 제조 공정에서도 사용 *가스분리 석유화학 공정에서 발생하는 가스 분리, 바이오연료의 분리, 질소, 아르곤 등 고순도 가스 제조에 사용 생활 *식음료 와인, 맥주, 청량음료 등의 여과, 과즙의 농축정제, 조미료 탈색, 단백질의 농축정제 등에 사용 *섬유 우주탐사용 제품에서부터 개인용 의류, 등산용품 등 출처: LG경제연구원(2009) 주)* 표시되어 있는 분야는 신규
더블유씨피 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

개발 검토 분야 당사는 장기적으로 현재의 이차전지용 분리막 기술을 더욱 발전시키고, 기술 플랫폼화하여 다른 사업영역에 저렴한 비용과 조기 사업화을 할 수 있는 기반을 구축할 계획입니다. 현재는 상기 표에 나타난 각 아이템의 기초기술과 핵심기술을 조사하고 이온교환막을 개발하고 있으며, 향후 신규 공장이 투자될 시점에 맞춰 상용화를 목표로하고 있습니다. 나. 지적재산권 현황 하기 표의 특허는 모두 당사에서 특허권를 갖고 있습니다. 당사의 특허권은 모두 관계회사인 더블유스코프코리아㈜와 공동권리를 가지고 있으며, 권리에 대한 지분은 모두 5대 5로 이루어져 있습니다. 【특허 현황】 No. 내용 (발명의 명칭) 출원일 등록일 적용제품 출원국 태양전지 및 그 제조방법 분리막 한국 리튬이차전지용 양극활물질, 그 제조방법 및 이를 함유한 리튬이차전지 분리막 한국 리튬이차전지 음극활물질용 탄소 나노복합재 및 그 제조방법 분리막 한국 미다공성 폴리올레핀계 격리막의 제조방법 분리막 한국 이차전지용 폴리올레핀계 격리막 및 그의 제조방법 분리막 한국 3차원 연신특성을 갖는 미다공성 폴리올레핀계 격리막 및 그 제조방법 분리막 한국 분리막 일본 분리막 일본 분리막 일본 다공성 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 미세 다공성 세라믹 코팅분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 다공성막 및 그 제조방법(多孔性膜 及びその製造方法) 분리막 일본 미세 다공성 세라믹 코팅분리막 및 그 제조방법(PCT출원) 분리막 PCT 미세 다공성 세라믹 코팅분리막 및 그 제조방법(미국출원) 분리막 미국 미세 다공성 세라믹 코팅분리막 및 그 제조방법(유럽출원) 분리막 유럽 미세 다공성 세라믹 코팅분리막 및 그 제조방법(중국출원) 분리막 중국 미세 다공성 세라믹 코팅분리막 및 그 제조방법(캐나다출원) 분리막 캐나다 이차전지용 코팅분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 셧다운 특성이 강화된 다공성 코팅막 및 그 제조방법 분리막 한국 이차전지용 분리막 필름 및 이를 이용한 레독스 플로우 배터리 이온교환막 한국 다공성 베이스 멤브레인을 이용한 수처리용 이온교환막 및 이의 제조방법 이온교환막 한국 다공성 지지체를 이용한 수처리용 이온교환막 및 그 제조 방법 이온교환막 한국 우수한 인성 및 내열수축성을 가지는 리튬이차전지용 폴리올레핀 분리막 필름 및 이의 제조방법 분리막 한국 유무기 복합 이온교환막 및 그의 제조방법 이온교환막 한국 리튬이차전지용 폴리올레핀 분리막(Separator) 다층 필름 및 이의 제조 방법 분리막 한국 다공성 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 다공막의 친수화방법 및 이를 이용한 이온교환막의 제조방법 이온교환막 한국 다공막의 친수화방법 및 이를 이용한 이온교환막의 제조방법(PCT출원) 이온교환막 PCT 다공막의 친수화방법 및 이를 이용한 이온교환막의 제조방법 (미국출원) 이온교환막 미국 다공막의 친수화방법 및 이를 이용한 이온교환막의 제조방법 (유럽출원) 이온교환막 유럽 증기 투과막 및 그 제조방법 분리막 한국 다공성 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 다층 다공성 분리막 분리막 한국 다공성 분리막의 이송장치 분리막 한국 인-시츄 그라프팅을 이용한 올레핀계 다공막의 제조방법 분리막 한국 다공성 분리막 제조용 수지 조성물 분리막 한국 다공성 분리막의 제조방법(고속 생산) 분리막 한국 복합막 및 그 제조방법 (고분자전해질막 관련) 이온교환막 한국 복합막 및 그 제조방법 (PCT출원) 이온교환막 PCT 복합막 및 그 제조방법 (미국출원) 이온교환막 미국 복합막 및 그 제조방법 (유럽출원) 이온교환막 유럽 복합막 및 그 제조방법 (중국출원) 진행중 이온교환막 중국 이온교환막의 제조방법 이온교환막 한국 코팅 조성물, 이의 제조방법 및 이를 포함하는 분리막 분리막 한국 코팅 조성물, 이의 제조방법 및 이를 포함하는 분리막(PCT출원) 분리막 PCT 코팅 조성물, 이의 제조방법 및 이를 포함하는 분리막(미국출원) 분리막 미국 코팅 조성물, 이의 제조방법 및 이를 포함하는 분리막(유럽출원) 분리막 유럽 코팅 조성물, 이의 제조방법 및 이를 포함하는 분리막(중국출원) 분리막
더블유씨피 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

중국 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 분리막 및 그 제조방법(PCT출원) 분리막 PCT 분리막 및 그 제조방법(미국출원) 분리막 미국 분리막 및 그 제조방법(일본출원) 분리막 일본 분리막 및 그 제조방법(유럽출원) 분리막 유럽 분리막 및 그 제조방법(중국출원) 분리막 중국 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 음이온교환막 및 그 제조방법 이온교환막 한국 음이온교환막 및 그 제조방법 이온교환막 한국 이온교환막 및 그 제조방법 이온교환막 한국 레독스플로우 배터리분리막 및 그 제조방법 이온교환막 한국 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 분리막 및 그 제조방법 (고분자전해질) 분리막 한국 다층 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 무기코팅 분리막 및 그 분리막 한국 접착성 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 이차전지용 다공성 분리막 분리막 한국 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 가교 폴리올레핀 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 가교 폴리올레핀 분리막 및 그 제조방법(일본출원) 분리막 일본 가교 폴리올레핀 분리막 및 그 제조방법(미국출원) 분리막 미국 가교 폴리올레핀 분리막 및 그 제조방법(유럽출원) 분리막 유럽 가교 폴리올레핀 분리막 및 그 제조방법(중국출원) 분리막 중국 가교 엘라스토머를 포함하는 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 무기 코팅 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 열가교 폴리올레핀 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 가교분리막 및 그 제조방법(가교PE Wax활용) 분리막 한국 가교 분리막 및 그 제조방법(유럽출원) 분리막 유럽 가교 분리막 및 그 제조방법(일본출원) 분리막 일본 분리막 코팅조성물 및 이를 이용한 분리막 제조방법 분리막 한국 무기 코팅 분리막 및 그 제조방법 분리막 한국 전극 접착층을 가지는 분리막 및 이를 포함하는 전기화학소자 분리막 한국 전극 접착층을 가지는 분리막 및 이를 포함하는 전기화학소자 분리막 한국 분리막 및 이를 포함하는 전기화학소자 분리막 한국 분리막 코팅 조성물 분리막 한국 다. 향후 해외진출 계획 당사는 현재 북미 및 유럽 지역에 진출을 계획하고 있으며, 이 중 유럽 진출계획을 구체화 하고 있습니다. 현재 유럽의 탄소배출권 규제에 따라 완성차 업체들이 지역내 원자재 조달 정책을 시행하고 있습니다. 비지역 원자재 조달의 경우 보조금 혜택이 배제되거나 축될 수 있기에, 분리막 생산 또한 해외 현지에서 생산이 필요한 상황입니다. 유럽 지역 내 생산 거점을 확보 후 타 유럽 전지 업체와의 판로 개척 또한 가능하다는 점, 향후 추가 해외 지역 진출 대비 경험 축적이 가능하다는 점에서 당사는 해외진출을 진행 중에 있습니다. 당사가 예상하는 유럽 진출 일정은 다음과 같습니다. 【유럽진출 예정 일정】 시기 내용 2022년 상반기 헝가리 법인 설립 및 토지 계약 완료 2022년 상반기 설비 계약 2022년 상반기 건축 공사 착공 2023년 하반기 기계 설비 설치 2024년 상반기 양산 개시
더블유씨피 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

IV. 회계감사인의 감사의견 등 1. 외부감사에 관한 사항 가. 감사인(공인회계사)의 감사의견 등 사업연도 감사인 감사의견 강조사항 등 핵심 감사사항 제7기 1분기(2022년) 삼정회계법인 검토 해당사항 없음 해당사항 없음 제6기 (2021년) 우리회계법인 적정 해당사항 없음 해당사항 없음 제5기 (2020년) 삼정회계법인 적정 해당사항 없음 해당사항 없음 제4기 (2019년) 삼정회계법인 적정 해당사항 없음 해당사항 없음 나. 연결재무제표에 대한 감사의견 사업연도 감사인 감사의견 강조사항 등 핵심감사사항 제7기 1분기(2022년) 삼정회계법인 검토 해당사항 없음 해당사항 없음 제6기 (2021년) 우리회계법인 적정 해당사항 없음 해당사항 없음 다. 감사용역 체결현황 (단위: 백만원) 사업연도 감사인 내 용 감사계약내역 실제수행내역 보수 시간 보수 시간 제7기(2022년) 삼정회계법인 회계감사1분기 재무제표 임의검토내부회계관리제도 검토 제6기 (2021년) 우리회계법인 회계감사와 내부회계관리제도에 대한 검토 제5기 (2020년) 삼정회계법인 회계감사 제4기 (2019년) 삼정회계법인 회계감사 라. 회계감사인과의 비감사 용역 계약 체결 현황 (단위: 백만원) 사업연도 계약체결일 용역내용 용역수행기간 용역보수 비고 제6기 세무 자문 및 법인세 세무조정 제5기 세무 자문 및 법인세 세무조정 마. 회사가 회계감사인과 논의한 결과 구분 일자 참석자 방식 주요 논의 내용 2021년 08월 27일 회사측: 감사감사인측: 관리이사,업무수행이사 대면회의 감사팀의 구성, 감사인의 독립성, 감사계획 등 2021년 10월 22일 회사측: 감사감사인측: 관리이사,업무수행이사 대면회의 감사인의 독립성, 감사결과 등 보고 2021년 12월 24일 회사측: 감사감사인측: 관리이사,업무수행이사 대면회의 감사팀의 구성, 감사인의 독립성, 감사계획 등 2022년 01월 21일 회사측: 감사감사인측: 관리이사,업무수행이사 대면회의 감사인의 독립성, 감사결과 등 보고 바. 회계감사인의 변경 당사는 코스닥 시장 상장을 위해 주식회사의 외부감사에 관한 법률 및 동법 시행령에 따라 증권선물위원회에 감사인 지정을 신청하여 2021년 7월 우리회계법인을 지정받았습니다. 2. 내부통제에 관한 사항 가. 감사가 회사의 내부통제의 유효성에 대해 감사한 결과 당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항 없습니다. 나. 내부회계관리제도 당사는 2021년 01월 01일 부터 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」 제2조 5목에서 명시하는 "대형비상장주식회사"로 내부회계관리제도 검토대상 기업에 해당하므로내부회계관리제도에 대한 전사적 계획을 수립하였습니다.당사는 2021년 12월 31일자로 종료되는 회계연도에 대해 내부회계관리제도의 설계 및 운영실태를 평가하였으며, '내부회계관리제도 모범규준'에 근거하여 볼때 중요성의 관점에서 중요한 취약점이 발견되지 아니하였으고 수행에 대한 사항을 주주, 이사회 및 감사에 운영실태 보고하였습니다.당사는 독립된 감사인에게 내부회계관리제도를 설계, 운영하고 그에 대한 운영실태평가보고서를 작성 제출하였으며 감사인에게 검토결과 경영자의 운영실태보고 내용이 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준 제5장 중소기업에 대한 적용의 규정에 따라 작성되지 않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였다는 의견을 받았습니다. 다. 내부통제구조의 평가 당사는 증권신고서 제출일 현재 해당사항 없습니다.
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

II. 증권의 주요 권리내용 당사 공모 주식은 상법에서 정하는 액면가액 100원의 기명식 보통주로서, 동 증권의 주요 권리 내용은 다음과 같습니다. 1. 주식의 종류정관 제9조 (주식의 종류)이 회사가 발행할 주식의 종류는 기명식 보통주식으로 한다.2. 액면금액정관 제7조 (1주의 금액)이 회사가 발행하는 주식 1주의 금액은 100원으로 한다.3. 주식에 관한 사항정관 제6조 (발행예정주식총수)이 회사가 발행할 주식의 총수는 500,000,000주로 한다. 정관 제11조 (신주인수권) ① 이 회사의 주주는 신주발행에 있어서 그가 소유한 주식수에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 가진다. ② 제1항의 규정에도 불구하고 다음 각호의 어느 하나에 해당하는 경우에는 주주 외의 자에게 신주를 배정할 수 있다. 1. 주권을 유가증권시장 또는 코스닥시장에 상장하기 위하여 신주를 모집하거나 인수인에게 인수하게 하는 경우2. 거래소 유가증권시장 또는 코스닥시장에 상장된 후에 발행주식총수의 100분의 50을 초과하지 않는 범위 내에서 자본시장법 제165조의6에 따라 일반공모증자 방식으로 신주를 발행하는 경우 3. 거래소 유가증권시장 또는 코스닥 시장에 상장된 후에 주주 외의 자를 대상으로 신주를 발행하는 경우③ 제2항 1호 및 2호 중 어느 하나의 방식에 의하여 신주를 발행할 경우, 발행할 주식의 종류와 수 및 발행가격 등은 이사회의 결의로 정한다.④ 제2항 3호의 방식에 의하여 신주를 발행할 경우에는 "상법 제434조"에 따른 주주총회의 결의를 거쳐야 한다. ⑤ 주주가 신주인수권을 포기 또는 상실하거나 신주배정에서 단주가 발생하는 경우에 그 처리방법은 이사회의 결의로 정한다. 4. 의결권에 관한 사항정관 제24조 (주주의 의결권)주주의 의결권은 1주마다 1개로 한다.정관 제26조 (의결권의 불통일행사)① 2 이상의 의결권을 가지고 있는 주주가 의결권의 불통일행사를 하고자 할 때에는 회일의 3일전에 이 회사에 대하여 서면으로 그 뜻과 이유를 통지하여야 한다. ② 이 회사는 주주의 의결권의 불통일행사를 거부할 수 있다. 그러나 주주가 주식의 신탁을 인수하였거나 기타 타인을 위하여 주식을 가지고 있는 경우에는 그러하지 아니하다.정관 제27조 (의결권의 대리행사)① 주주는 대리인으로 하여금 그 의결권을 행사하게 할 수 있다. ② 제1항의 대리인은 주주총회 개시 전에 그 대리권을 증명하는 서면(위임장)을 제출하여야 한다. 정관 제28조 (서면에 의한 의결권의 행사) ① 주주는 총회에 출석하지 아니하고 서면에 의하여 의결권을 행사할 수 있다. ② 서면에 의하여 의결권을 행사하고자 하는 주주는 의결권행사에 관한 서면에 필요한 사항을 기재하여, 회의일 전일까지 회사에 제출하여야 한다. ③ 주주는 대리인으로 하여금 그 의결권을 행사하게 할 수 있으며, 이 경우 대리인은 주주총회 개시 전에 그 대리권을 증명하는 서면(위임장)을 제출하여야 한다. 5. 배당에 관한 사항정관 제12조 (신주의 배당기산일)이 회사는 배당기준일 현재 발행(전환된 경우를 포함한다)된 동종 주식에 대하여 발행일에 관계없이 모두 동등하게 배당한다.
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

IV. 인수인의 의견(분석기관의 평가의견) 본 장은 『자본시장과 금융투자업에 관한 법률』 제119조 제1항 및 『자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령』 제125조의 제1항 제2호 마목에 따라 본건 공모주식 인수인이 당해 공모주식에 대한 의견을 기재하고 있는 부분입니다. 따라서 본 장의 작성 주체는대표주관회사인 키움증권㈜이므로 문장의 주어를 "당사" 또는 "키움증권㈜"로 기재하였습니다. 또한 발행회사인 키움제7호기업인수목적㈜의 경우에는 "동사", "회사" 또는 "키움제7호기업인수목적㈜"로 기재하였습니다.본 장에 기재된 분석의견은 인수인이자 대표주관회사인 키움증권㈜가 기업실사과정을 통해 발행회사인 키움제7호기업인수목적㈜로부터 제공받은 정보 및 자료에 기초하여 본 건 공모주식의 코스닥시장 상장 및 그 과정에서의 공모희망가액 범위(Band)의 제시가 적합한지 여부에 대한 판단을 그 주요 내용으로 하고 있습니다.키움증권㈜의 분석의견은 기업실사과정을 통해 제공받은 정보 및 자료에 기초한 합리적,주관적 판단일 뿐이므로, 이로 인해 키움증권㈜가 투자자에게 본건 공모 주식에의 투자 여부에 관한 경영 또는 재무상의 조언 또는 자문을 제공하는 것은 아니며, 이러한 분석의견의 제시로 인하여 예비투자설명서, 투자설명서 또는 증권신고서 기재 내용의 진실성, 정확성에 관한 자본시장과 금융투자업에 관한 법상의 책임을 부담하는 것도 아니라는 점에 유의하시기 바랍니다.본 장에 기재된 당사의 분석의견 중에는 예측정보가 포함되어 있습니다. 그러나 예측정보에 대한 실제 결과는 여러가지 요소들의 영향에 따라 애초에 예측했던 것과 다를 수 있다는 점에 유의해야 합니다. 예측정보와 관련하여 투자자가 고려해야 할 사항에 대해서는 본 증권신고서 처음 부분에 기재된 "예측정보에 관한 유의사항"을 참조하시기 바랍니다. 1. 평가기관 구 분 증 권 회 사 (분 석 기 관) 회 사 명 고 유 번 호 대표주관회사 키움증권㈜ 2. 평가의 개요 가. 개요 대표주관회사인 키움증권㈜는 『자본시장과금융투자업에관한법률』제71조 및 동법시행령 제68조에 의거 공정한 거래질서 확립과 투자자 보호를 위해 다수인을 상대로 한 모집ㆍ매출 등에 관여하는 인수회사로서, 발행인이 제출하는 증권신고서 등에 허위의 기재나 중요한 사항의 누락을 방지하는데 필요한 적절한 주의를 기울였습니다.대표주관회사인 키움증권㈜는 인수 또는 모집·매출의 주선업무를 수행함에 있어 적절한 주의 의무를 다하기 위해 금융감독원이 제정한 『금융투자회사의 기업실사(Due Diligence) 모범규준』(이하 '모범규준'이라 한다)의 내용을 회사 내부 규정에 반영하여 지분증권, 채무증권 증권신고서를 대상(자산유동화증권 등 제외)으로 기업실사를 의무적으로 수행하도록 규정하고 있습니다.대표주관회사인 키움증권㈜는 키움제7호기업인수목적㈜의 기명식 보통주식 4,000,000주를 총액인수 및 모집하기 위하여 동사의 증권을 분석함에 있어 정관, 재무상태표 및 최근 감사보고서 등의 관련자료를 참고하여 동사의 재무상태, 경영진의 경력사항 및 전문성, 합병대상 산업군의 산업동향, 유사회사의 주가 등 주식가치에 미치는 중요한 사항을 분석하여 평가하였습니다. 나. 기업실사 이행상황 대표주관회사인 키움증권㈜는 키움제7호기업인수목적㈜의 코스닥시장 상장을위하여 동사에 대한 기업실사(Due-Diligence)를 실행하였으며, 동 실사의 참여자 및 일정, 실사내용은 다음과 같습니다. (1) 기업실사 참여자(가) 대표주관회사 참여자 소 속 성 명 직 책 담 당 업 무 키움증권기업금융1팀 구 성 민 본 부 장 기업실사 총괄 장 지 영 이 사 기업실사 및 서류작성 총괄 전 진 희 부 장 기업실사 및 서류작성 총괄 김 용 성 과 장 기업실사 및 서류작성 실무 공 병 욱 대 리 기업실사 및 서류작성 실무 이 성 녕 대 리 기업실사 및 서류작성 실무 (나) 발행회사 참여자 소 속 성 명 직 책 담 당 업 무 키움제7호기업인수목적(주) 박 정 근 대표이사 경영총괄 장 지 영 기타비상무이사 합병자문 및 공시 이 경 준 사외이사 사외이사 장 성 훈 감사 감사 (2)
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

기업실사 주요 내용 구 분 일 자 내 용 대표주관 계약 체결 대표주관회사 계약 1차 기업실사 1. 발행사 경영전반에 관한 내용 검토 2. 실사 및 예비심사청구 관련 관련 준비사항 요청 3. 외형요건 검토 4. 이사회의사록, 주총의사록, 관계회사 거래 등 내부통제 관련 검토 5. 이사회 및 임원의 적정성 검토 등 6. 기업공개를 위한 사전준비사항 - 분산 및 공모규모 협의 - 향후 세부 일정에 대한 협의 7. 상장예비심사청구서 작성 2차 기업실사 1. 자료 요청 및 검토 - 주주명부, 등기부등본, 정관, 사내규정 - 임원경력사항, 대표이사 경영철학, 합병추진계획 등 검토 2. 정관 검토 - 정관 필수 기재사항 기재여부 검토 3. 설립 및 재무관련 사항검토 - 개시재무제표, 자본금 납입 관련서류 등 검토 4. 전환사채 발행 검토 - 전환사채 인수계약서, 주주간계약서 등 검토 3차 기업실사 1. 대표주관회사 종합의견 작성 및 검토 2. 소유주식 및 전환사채 의무보호예수 3. 상장예비심사 청구일 전 재무제표 확인 4. 상장예비심사 청구서 첨부서류 준비 5. 상장예비심사 청구서 최종검토 상장예비심사청구 상장예비심사청구서 제출- 한국거래소 코스닥시장본부 상장예비심사승인 상장예비심사승인 4차 기업실사 1. 이사회의사록 및 주총의사록 내용 검토2. 증권신고서 작성 등 3. 기업실사결과 및 평가내용 가. 경영성 (1) CEO의 자질 동사의 대표이사 박정근은 연세대학교에서 화학공학 학사를 취득하고 이후 LG화학을 거쳐 KAIST에서 석사 학위를 취득하였습니다. 이후 LB인베스트먼트, 퀀텀벤처스코리아, 위벤처스에서 다수의 벤처투자 및 심사업무에 대한 핵심 역량을 배양해왔습니다. 박정근 대표이사는 이러한 전문성을 토대로 합리적이고 투명한 경영을 통하여 성공적인 합병과 주주의 이익 증진을 위해 노력하고 동사의 대표이사로서의 역할을 충실히 수행할 것으로 판단됩니다. (2) 인력 및 조직 경쟁력 기업공개와 인수합병의 성공여부는 우수인력 및 다양한 딜수행을 통해 누적된 경험과 노하우로부터 나온다고 볼 수 있습니다. 이러한 점으로 볼 때 동사는 IPO, M, 투자업무 등 기업금융과 관련된 다양한 실무경력과 전문지식을 보유한 인력으로 임원진을 구성하고 있어 향후 상장 및 합병추진에 있어서 관련 전문성 및 경쟁력을 보유하고 있다고 판단됩니다. 직책명 (상근/등기) 성 명 (생년월일) 주요경력 담당 업무 대표이사 (비상근/등기) 박정근 '19.05~現 위벤처스 투자본부 부사장 '18.05~'19.05 퀀텀벤처스코리아 상무 '11.01~'18.05 LB인베스트먼트 이사 '11.02 KAIST 테크노경영 석사 졸업 '04.02 연세대학교 화학공학 학사 졸업 경영총괄 기타비상무이사 (비상근/등기) 장지영 '10.06~現 키움증권 기업금융부문 이사 '01.04~'10.06 한국투자증권 기업금융부 차장 '01.02 고려대학교 국제대학원 국제통상학 석사 졸업 '98.02 고려대학교 경제학 학사 졸업 합병자문 및 공시담당 사외이사 (비상근/등기) 이경준 '17.03~'現 법무법인 금양 대표변호사 '19.03~'22.03 네오크레마 감사 '14.02~'16.02 법무법인 진리 구성원 변호사 '11.04~'16.02 라미드그룹 자문변호사 '06.03~'09.03 인터파크 자문변호사 '05.02~'06.12 법무법인 현우 구성원 변호사 '96.02 서울대학교 경영학 학사 졸업 사외이사 감사 (비상근/등기) 장성훈 '15.06~'現 태성회계법인 이사 '10.12~'15.05 한미회계법인 공인회계사 '08.11~'10.12 에스브이파트너스 부장 '07.04~'08.11 한미회계법인 공인회계사 '06.03~'07.04 에스브이인베스트먼트 부장 '05.06~'06.03 에스브이파트너스 부장 '01.11~'05.06 이촌회계법인 공인회계사 '99.02 숭실대학교 경영학 학사 졸업 감사 (3) 경영의 투명성 동사는 상장예비심사청구서 제출일 현재 소송사건에 연루된 사실이 없으며, 이해관계자 등에 대해 가지급금ㆍ대여금 및 가수금 등 부당한 자금거래 발생 내역이 없습니다. 또한
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

동사는 이해관계자 등에 기타 담보제공, 채무보증, 차입 등 내역이 존재하지 않습니다. 동사는 경영상 주요 안건에 대해서 적법한 이사회 결의를 통하여 의사결정을 하고 있으며, 이해관계자와의 거래에 관한 규정을 통해 이해관계자를 상대로 자금대여, 채무이행 보증, 담보제공 등은 원칙적으로 불가하도록 규정함으로써 이해관계자들과의 부당한 거래가 발행하지 않도록 하였습니다. 동사의 업무집행기관으로는 이사회가 있으며, 감사기관으로는 1인의 비상근감사가 있습니다. 이사회는 등기이사 3인(사외이사 1인 포함)으로 구성되어 있으며, 최대주주와 특수관계가 없는 제3자를 비상근감사로 선임하여 경영진에 대하여 독립적인 견제기능을 수행하도록 하고 있습니다. (4) 경영의 독립성 증권신고서 제출일 현재 동사의 지분구조를 요약하면 다음과 같으며 회사의 독립적인 경영에 지장을 초래할 만한 사항은 없습니다. (단위 : 주, %) 연도 구 분 성 명 관계 주식의 종 류 소유주식수(지분율) 변 동 원 인 기 초 증 가 감 소 기 말 제출일 현재 최대주주 위벤처스 유한회사 발기인 보통주 설립 발기인 키움증권(주) 발기인/금융투자업자 보통주 합 계 주1) 상기 지분율은 2022년 05월 27일 동사가 발행한 1,395백만원의 전환사채를 반영하지 않은 수치입니다. 동사의 경영활동 등 주요 결정은 이사회 결의를 통하여 이루어지고 있습니다. 동사의이사회는 이사 3인(사외이사 1인 포함)으로 구성되어 있고, 비상근감사 1인이 선임되어 부당한 내부거래 등을 방지하기 위한 견제기능을 수행하고 있습니다. 또한, 동사는 설립시점부터 사외이사를 두어 경영의사결정 과정의 건전성과 투명성을 한층 강화하였습니다. 따라서 동사의 지배구조는 독립성을 확보하고 있다고 판단됩니다. 나. 재무상태 (1) 재무성장성 동사는 다른 법인과의 합병을 유일한 사업목적으로 하는 특수목적회사로서 기타 다른 영업 행위를 영위하지 않습니다. 따라서 상장을 위한 공모과정에서 공모자금이 유입되는 것 외에 특별한 재무성장성은 없을 것으로 예상됩니다. 향후, 공모를 통해 유입된 자금은 KB국민은행 여의도영업부에 공모자금의 100%가 신탁됩니다. (2) 재무안정성 동사는 코스닥시장 상장을 위한 공모를 통해 모집된 자금의 100%를 KB국민은행 여의도영업부에신탁하여 운용할 예정이며, 최초 모집 전 투자자금을 회사의 운영, 상장 및 합병 관련비용으로 사용할 예정입니다. 또한, KB국민은행 여의도영업부에 예치된 자금은 합병 성공 시 합병존속법인의 시설자금, 운영자금 등으로 사용될 예정이며, 합병에 실패하여 회사를 해산할 경우 공모주주에게 주권 보유비율에 따라 지급될 예정입니다. 한편, 동사는 공모전 주주등에게 발행한 전환사채로 인해 부채비율이 상승하였으나, 이는 코스닥시장 상장을 위한 공모 이후에 감소할 예정이므로 재무안정성에 문제가 될 소지는 없는 것으로 판단됩니다. (3) 재무자료의 신뢰성 사업연도 감사인 감사의견 지정감사 여부 설립 이촌회계법인 적정 아님 동사의 외부감사인의 감사보고서에 따르면 동사의 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 중요성의 관점에서 적정하게 표시하고 있습니다. 동사는 설립 이후 이촌회계법인이 동사의 외부감사를 수행하였으며, 동 회계법인의 회계사들은 동사의 주주 또는 친인척, 지인 등의 관계가 전혀 없으며, 공인회계사법 제15조에 의거하여 공정하고 성실하게 감사업무를 수행하였고, 업무 수행에 있어서 독립성을 유지하였다고 판단되며, 고의로 진실을 감추거나 허위보고를 한 사실이 있음에 대하여 확인할 수가 없었습니다. 따라서 감사인 및 감사 관계인이 동사의 증권신고서 제출일 현재 외관상, 실질상 독립성을 유지하고 있는 것으로 판단됩니다. 4. 공모가격에 대한 의견가. 평가결과 대표주관회사인 키움증권㈜는 키움제7호기업인수목적㈜의 코스닥시장 상장을 위한 공모와 관련하여 공모희망가액을 다음과 같이 제시합니다. 구분 내용 주당 공모희망가액 2,000원 확정공모가액 결정방법 수요예측 결과 및 주식시장의 상황 등을 감안한 후 대표주관회사와 발행회사가 협의하여 확정공모가액을 결정할 예정입니다.
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

키움증권㈜가 제시하는 상기 주당 공모희망가액은 동사의 실질적인 가치를 의미하는 절대적 평가액이 아닙니다. 또한, 향후 발생될 수 있는 경기변동에 따른 위험, 동사의 재무에 대한 위험, 동사가 합병하고자 하는 산업에 대한 위험, 주식시장상황의 변동가능성 등이 반영되지 않았습니다. 나. 공모가격의 산출방법 및 참고사항 공모가격은 발기인 및 대표주관회사의 협의에 의한 가격이며, 공모규모는 동사 설립 이후 대표주관회사와의 협의를 통해 주식시장 상황 및 주관회사의 자금유치능력 등을 고려하여 결정되었습니다. 따라서, 일반적으로 상장되는 기업과는 달리 사업연혁 및 재무성과 등이 없기 때문에 동사의 공모가격 및 공모규모가 상대적으로 자의적일 수 있습니다. 즉, 일반적인 상장기업들은 매출액이나 영업이익, 당기순이익 등의 영업실적을 기반으로 그 기업가치를 평가받지만, 합병 이외의 사업목적을 영위하지 않는 동사의 경우에는 비교할 수 있는 영업실적 등이 없기에 공모가격 및 공모규모의 결정이 보다 자의적일 수 있습니다.당사의 공모전 주주들은 주당 1,000원에 투자하였으며, 대표주관회사인 키움증권㈜는 공모예정가액(2,000원)을 바탕으로 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시할 예정이며, 확정공모가액은 동 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 고려하여 동사와 키움증권㈜가 협의하여 최종 확정할 예정입니다.당사는 신고서 제출일 현재 유사회사로 볼 수 있는 기업인수목적회사 주주의 주가희석비율 및 과거 공모가액 결정방법 등을 고려하여 액면가의 20배수인 2,000원을 공모희망가액으로 제시하였습니다. 과거 공모를 거쳐 상장된 기업인수목적회사의 공모현황은 다음과 같습니다. 회사명 공모금액 액면가액 공모가격(A) 공모전발행가격(B) 공모전 발행가격대비공모가격배수(A/B) 희석비율 케이비제20호스팩 120억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융15호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신영스팩6호 84억원 100원 2,000원 1,250원 2.0배 SK6호스팩 110억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 케이프이에스제4호 50억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 이베스트스팩5호 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제13호스팩 95억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융16호스팩 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 미래에셋대우스팩5호 94억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 교보10호스팩 75억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 에이치엠씨제5호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융17호스팩 120억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS15호스팩 64억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나머스트7호스팩 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 DB금융스팩9호 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유안타제8호스팩 125억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유진스팩6호 56억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하이제6호스팩 85억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 NH스팩19호 96억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 삼성스팩4호 74억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 삼성머스트스팩5호 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한화플러스제2호스팩 75억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제16호스팩 64억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유진스팩7호 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 대신밸런스제10호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신한제8호스팩 125억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 NH스팩20호 160억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융19호스팩 110억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 NH스팩21호 125억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

대신밸런스제11호스팩 130억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하이제7호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 교보11호스팩 84억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 NH스팩22호 120억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융20호스팩 60억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 디비금융스팩10호 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제17호스팩 50억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한국제10호스팩 90억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 에스케이증권7호스팩 60억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유진스팩8호 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 키움제6호스팩 64억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 미래에셋비전스팩1호 117억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신한제9호스팩 117억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신영스팩7호 84억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 상상인제3호스팩 90억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제5호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩11호 130억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신한제3호스팩 60억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 대신밸런스제4호스팩 90억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신영스팩3호 50억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 케이비제11호스팩 60억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한화에이스스팩3호 55억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩10호 130억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 미래에셋대우스팩1호 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제6호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한화수성스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 교보7호스팩 76억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융9호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한국제5호스팩 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩12호 130억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융10호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제8호스팩 40억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신한제4호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제7호스팩 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한화에이스스팩4호 63억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 동부스팩5호 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한국제6호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 대신밸런스제3호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유안타제3호스팩 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한국제7호스팩 85억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융11호스팩 90억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제9호스팩 50억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 대신밸런스제5호스팩 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 삼성스팩2호 130억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제10호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 DB금융스팩6호 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 SK4호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 교보8호스팩 62억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나머스트제6호스팩 75억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 골든브릿지이안5호 85억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 대신밸런스제6호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한국제8호스팩 90억원 100원 2,000원 1,000원
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

2.0배 삼성머스트스팩3호 85억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 미래에셋대우스팩2호 55억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신영스팩4호 85억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩13호 60억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 키움제5호스팩 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유안타제4호스팩 82억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 케이비17호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하이제4호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한화에스비아이스팩 75억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩14호 160억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 DB금융스팩7호 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유진스팩4호 65억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신한제5호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 케이비제18호스팩 150억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신영스팩5호 68억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 이베스트이안스팩1호 60억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 미래에셋대우스팩3호 123억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 상상인이안제2호스팩 65억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융13호스팩 60억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 케이비제19호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유진스팩5호 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 대신밸런스제7호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 교보9호스팩 69억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신한제6호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융14호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 미래에셋대우스팩4호 81억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제11호스팩 90억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 SK5호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제12호스팩 58억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유안타제6호스팩 130억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 대신밸런스제8호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하이제5호스팩 85억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩15 120억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한화플러스제1호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 케이비제20호스팩 120억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융15호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신영스팩6호 84억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 이베스트스팩5호 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩16호 75억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융16호스팩 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 에이치엠씨아이비제4호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 미래에셋대우스팩 5호 94억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 교보10호기업인수목적 75억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩17호 120억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 DB금융스팩8호 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 에이치엠씨제5호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩18호 160억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 대신밸런스제9호스팩 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유안타제7호스팩 87억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한국9호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신한제7호스팩 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융17호스팩 120억원
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

100원 2,000원 1,000원 2.0배 하이제6호스팩 85억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유진스팩6호 56억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유안타제8호스팩 125억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 DB금융스팩9호 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나머스트7호스팩 70억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제15호스팩 64억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩19호 960억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 삼성스팩4호 74억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 삼성머스트스팩5호 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한화플러스제2호스팩 75억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제16호스팩 63억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 유진스팩7호 80억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 대신밸런스제10호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 신한제8호스팩 125억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩20호 160억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융19호스팩 110억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩21호 125억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 엔에이치스팩22호 125억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 대신밸런스제11호스팩 130억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하이제7호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 교보11호스팩 100억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융20호스팩 60억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 디비금융스팩10호 125억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 IBKS제17호스팩 50억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 한국제10호스팩 90억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 하나금융21호스팩 120억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 에스케이증권7호스팩 60억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 미래에셋비전스팩1호 117억원 100원 2,000원 1,000원 2.0배 주1) 공모가 배수 = 공모시 발행가 ÷ 공모전 발행가 주2) 공모주주 주가희석률 = (공모시 발행가 - 가중평균 발행가) ÷ 공모시 발행가 한편, 투자자들의 투자판단을 돕기 위하여 동사의 공모희망가액에 따른 희석비율을 제시하면 다음과 같습니다. 구분 내용 비고 총납입금액 9,500백만원 주1) 총발행주식수 주2) 가중평균발행가 1,727원 주3) 공모전 주당발행가격(A) 1,000원 주당 공모희망가격(B) 2,000원 공모전 주당발행가격 대비 주당 공모희망가격배수(B/A) 2배 희석비율 주4) 주1) 총납입금액 = (공모전발행가 × 공모전발행주식수) + (CB 행사가액 * 전환가능주식수)+ (공모희망가격 × 공모주식수) 주2) 총발행주식수 = 공모전발행주식수 + 전환가능주식수 + 공모주식수주3) 가중평균발행가격 = 총납입금액 / 총발행주식수(CB 전액 전환 가정)주4) 희석비율 = (공모희망가격 - 가중평균발행가격) / 공모희망가 다. 종합 의견 대표주관회사인 키움증권㈜는 키움제7호기업인수목적㈜가 제공한 자료와 객관적으로 정확하고 신뢰할 수 있다고 믿어지는 자료를 중심으로 기업실사를 수행하였으며, 객관적인 입장에서 공정을 기하기 위하여 최선의 노력을 다하였습니다.키움증권㈜는 기업실사과정을 통해 발행회사인 키움제7호기업인수목적㈜로부터 제공받은 정보 및 자료에 기초하여 발행회사의 재무상태, 경영진의 경력사항 및 전문성, 합병대상 산업군의 산업동향, 유사회사의 주가 등 주식가치에 미치는 중요한 사항 등에 대하여 분석ㆍ평가한 결과, 키움제7호기업인수목적㈜에 대한 공모주식의 코스닥시장 상장 및 공모예정가액의 제시 과정이 타당하고 적합하게 작성되었다고 판단합니다.금번 공모는 국내외 거시경제 변수 변화로 투자수익에 대한 확실성이 저하될 수 있습니다.
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

투자자들께서는 상기 검토결과는 물론, 동 증권신고서 및 (예비)투자설명서에 기재된 동사의 회사 전반에 걸친 현황 등을 감안하시어 투자에 유의하시기 바랍니다.또한 대표주관회사가 현재 알고 있지 못하거나 중요하지 않다고 판단하여 동 증권신고서 및 (예비)투자설명서에 기재하지 않은 사항이라 하더라도 동사의 운영에 중대한부정적 영향을 미칠 수 있다는 가능성을 배제할 수는 없으므로, 투자자께서는 동 증권신고서 및 투자설명서에 기재된 정보에만 의존하여 투자판단을 해서는 안되며, 독자적이고도 세밀한 판단에 의해 투자결정을 하시기 바랍니다.
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 1. 합병에 관한 사항 당사는 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령(이하 법 시행령) 제6조 제4항 제14호에 따른 기업인수목적회사로서 한국거래소의 코스닥시장에 상장한 후 다른 법인과 합병하는 것(이하 "합병"이라 함은 이 회사가 기업인수목적회사로서 행하는 다른 법인과의 합병을 말하며, 이 합병의 대상이 되는 상대방 법인을 "합병대상법인", 이 합병에 따른 합병법인을 "합병법인", 이 합병에 따른 등기를 "합병등기"라 한다)을 유일한 사업목적으로 하는 회사입니다. 가. 합병의 개요 (1) 합병형태 당사는 영업양수 혹은 지분취득 등이 아닌 순수 합병방식으로 그 합병방식이 제한되며, 상법상 간이합병이나 소규모 합병을 할 수 없습니다. 상법 제524조에 따른 신설합병의 방식으로 합병할 수 없 으나, 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제9조 제15항 제4호에 따른 주권비상장법인과 합병하는 경우 당사가 소멸하는 방식 또는 존속하는 방식으로 합병할 수 있습니다. 또한, 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」제176조의5 제1항 각 호에 따라 산정된 합병가액 또는 최근 사업연도말 현재 재무상태표상 자산총액(합병대상법인이 다수인 경우 각 합병대상법인의 합병가액 또는 자산총액을 각각 합산한 가액을 말한다)이「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」제6조 제4항 제14호 가목에 따라 예치기관 등에 예치 또는 신탁된 금액의 100분의 80 이상이어야 합니다.한편, 당사는 당사 정관 제58조(합병대상법인의 규모 및 합병 제한)에 따라 합병대상법인을 한정하고 있습니다. 정관 제58조 (합병대상법인의 규모 및 합병 제한) ① 합병대상법인의 자본시장법 시행령 제176조의5 제1항 각 호에 따라 산정된 합병가액 또는 최근 사업년도말 현재 재무상태표상 자산총액이 예치자금 100분의 80 이상이어야 한다. 이 경우 합병대상법인이 다수인 경우에는 각 법인의 합병가액 또는 자산총액을 각각 합산한 금액을 기준으로 한다.② 최초 주권 모집 이전에 협상이 진행되고 있거나 잠정적으로 정해진 합병대상법인이 존재하지 아니하여야 한다.③ 이 회사는 상법 제524조에 따른 신설합병의 방식으로 합병할 수 없으며, 자본시장법 제9조 제15항 제4호에 따른 주권비상장법인과 합병하는 경우 코스닥시장상장규정 제2조 제1항 제1호 바목 2에 따른 합병상장을 제외하고는 이 회사가 소멸하는 방식으로 합병할 수 없다.④ 이 회사는 다음 각호의 어느 하나에 해당하는 자 및 회사와는 합병할 수 없다.1. 이 회사 최초 주권 모집 전에 자본시장법 시행령 제139조 제1호 각 목의 증권(의결권 없는 주식에 관계된 것을 포함한다. 이하 "주식등"이라 한다.)을 취득한 자(이하 "공모전주주등"이라 한다.)2. 이 회사의 공모전주주등 또는 다음의 어느 하나에 해당하는 자가 자본시장법 제9조제1항에 따른 대주주이거나 발행주식총수의 100분의 5 이상을 소유하는 회사가. 이 회사의 공모전주주등에 속하는 자본시장법 시행령 제6조 제4항 제14호 다목에 따른 지분증권 투자매매업자의 임직원으로서 이 회사의 설립 및 운영 등과 관련된 업무를 수행하였거나 수행중인 자, 그 배우자 및 직계존비속나. 이 회사의 공모전주주등에 속하는 법인의 임원, 그 배우자 및 직계존비속다. 이 회사의 공모전주주등에 속하는 개인의 배우자 및 직계존비속라. 이 회사의 임직원, 배우자 및 직계존비속3. 이 회사의 공모전주주등의 자본시장법 제9조 제1항에 따른 대주주 및 「독점규제 및공정거래에 관한 법률」에 따른 계열회사4. 이 회사 또는 공모전주주등과 임직원을 겸직하거나 최근 2년 이내에 임직원을 겸직하였던 회사⑤ 본 조 제4항제2호의 소유주식수를 산정함에 있어 자본시장법 시행령 제139조 제1호 각목의 어느 하나에 해당하는 증권의 권리행사 등으로 발행될 수 있는 주식수를 포함하며, 공모전주주등의 주식수 산정시에는 당해 주주등의 계열회사가 소유하는 주식수를 포함한다. (2) 합병일정 및 절차 당사는 기업인수목적주식회사의 취지 및 정관 제58조 2항에 근거하여 현재 합병대상회사로
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

고려중이거나, 합병대상회사를 선정하기 위한 조사나 협의 등을 진행하고 있지 않습니다. 따라서 당사의 구체적인 합병에 대한 일정이 확정되지 않은 상황입니다.다만, 향후 당사가 다른 법인과 합병계약을 체결할 경우 일반적인 합병 일정은 다음과 같습니다. 주요 절차 주요 내용 시기 상장법인이사회결의사항신고 및 공시 ㆍ합병관련 우회상장요건 확인서류 제출ㆍ거래소에 이사회결의사항 신고 및 공시ㆍ거래소에 이사회 결의사항 신고 및 공시 이사회 결의 당일 공시관련 매매거래 ㆍ공시관련 매매거래 정지 합병공시부터 정지 ㆍ주요 사항보고서 제출(사유발생 익일까지) 주요사항보고서또는 첨부서류 제출일 증권신고서 제출 ㆍ금융위원회 제출 효력발생기간 7일 주총소집 ㆍ주총소집이사회 결의 D-16 ㆍ주주명부 폐쇄 및 기준일 공고 D-15 ㆍ기준일 D ㆍ주주명부 폐쇄기간 D+1 ~ D+8 ㆍ주총참석장 등 작성 ㆍ주총소집통지 발송일 주총일 2주전 통지 ㆍ주주총회일 D+25 주식매수청구서류제출 ㆍ매수를 청구한 주주, 주식의 종류 및 수, 주식매수가격 및 결정방법 거래소 제출 주식매수청구가있을 시 합병종료보고서또는증권발행실적보고서제출 ㆍ금융위에 합병종료 보고서 제출ㆍ증권신고서 제출한 경우 증권발행실적보고서만 제출 합병등기완료즉시 지분변동공시 ㆍ합병으로 인하여 합병신주를 발행할 경우 신주 상장을 신청 실무상상장예정일의3~5 거래일 전까지 또한 당사는 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제6조 4항 및 정관 제59조(회사의 해산)에 근거하여 최초 주권모집에 따른 주금납입일로부터 36개월 이내에 합병대상법인과의 합병등기를 완료하지 못한 경우 해산하여야 하며, 존속기한 만료 전 6개월 이전까지 합병을 위한 상장예비심사를 신청하지 아니하거나 합병결의에 따른 공식규정에 의한 신고가 없는 경우(상장법인과의 합병에 한함) 관리종목으로 지정되고 관리종목 지정 후 1개월 이내 지정사유 미 해소시 상장 폐지됩니다. 따라서, 당사는 최초 공모에 대한 주금납입일로부터 30개월 이내에 합병절차를 완료할 수 있도록 최선을 다할 것입니다. (3) 합병가액의 산정 합병기일 현재 합병대상법인의 주주명부에 기재되어있는 주주의 소유주식 1주에 대해 법률로 정한 합병가액 및 합병비율 산정에 따라 계산한 키움제7호기업인수목적 주식회사의 보통주와 교환하게 될 것입니다.당사와 주권상장법인과 혹은 주권비상장법인과의 합병가액 산정은 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령」 제176조의5, 「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제5-13조 및 동 규정 시행세칙 제4조부터 제8조에 따라 산정할 예정이며 산정 산식은 아래와 같습니다. (가) 주권상장법인과의 합병 주권상장법인 간 합병의 경우에는 합병을 위한 이사회 결의일과 합병계약을 체결한 날 중 앞서는 날의 전일을 기산일로 한 다음 각 목의 종가를 산술평균한 가액과, 다목의 종가 중 낮은 가액으로 합니다. 이 경우 가목 및 나목의 평균종가는 종가를 거래량으로 가중산술평균하여 산정합니다. 가. 최근 1개월간 평균종가. 다만, 산정대상기간 중에 배당락 또는 권리락이 있는 경우로서 배당락 또는 권리락이 있은 날부터 기산일까지의 기간이 7일 이상인 경우에는 그 기간의 평균종가로 합니다. 나. 최근 1주일간 평균종가 다. 최근일의 종가 (나) 주권비상장법인과의 합병 주권상장법인은 합병을 위한 이사회 결의일과 합병계약을 체결한 날 중 앞서는 날의 전일을 기산일로 한 다음 각 목의 종가를 산술평균한 가액과, 다목의 종가 중 낮은 가액으로 합니다. 이 경우 가목 및 나목의 평균종가는 종가를 거래량으로 가중산술평균하여 산정 합니다. 가. 최근 1개월간 평균종가. 다만, 산정대상기간 중에 배당락 또는 권리락이 있는 경우로서 배당락 또는 권리락이 있은 날부터 기산일까지의 기간이 7일 이상인 경우에는 그 기간의 평균종가로 합니다. 나. 최근 1주일간 평균종가 다. 최근일의 종가 다만 상기 산출 가격이 자산가치에 미달하는 경우에는 자산가치로 합니다. 주권비상장법인의 경우에는 자산가치와 수익가치를 가중산술평균한 가액과 상대가치의 가액을 산술평균한 가액. 다만,
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

상대가치를 산출할 수 없는 경우에는 자산가치와 수익 가치를 가중산술평균한 가액으로 합니다. 자산가치와 수익가치의 산정방식은 「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」 제5-13조 및 동 규정 시행세칙 제4조부터 제8조의 규정을 준수할 예정입니다. 다만, SPAC과의 합병 시 가치산정 방식에 있어 자율화가 가능하다고 규정되어 있어 향후 비상장법인간의 협의에 의해 합병 가치를 산정할 가능성이 존재합니다. [SPAC합병 가치산정 방식 자율화 방안] 비상장기업 가치산정 일반 상장법인과의 합병시 SPAC과의 합병 기본구조 본질가치(자산가치 및 수익가치) 및 상대가치 가중산술평균 * 수익가치는 추정이익(2년)을 자본환원율로 할인하여 산정 * 상대가치는 유사 상장기업 주가를 할인하여 산정 본질가치 (자산가치x1+수익가치x1.5)/2.5 자율화 (SPAC과 비상장법인간 협의로 결정) 자본환원율 Max [세법상 할인율(10%), 차입이자율x1.5배] * 최저 10% 이상 자율화(회사자본조달비용을감안하여 SPAC과 비상장법인간 협의로 결정) 상대가치 산정시 유사기업 선정 소분류 업종이 동일한 상장법인 소분류 업종이 동일한 상장법인중 자산총계, 매출액, 경상이익이 유사한(10%이내)법인 상대가치 산정시 할인율 30%이상 할인 자율화 (SPAC과 비상장법인간 협의로 결정) 주) SPAC 합병가치 산정 자율화를 위해서는 아래 요건을 모두 충족하여야 함 1. 합병반대주주의 주식매수청구권 가격을 공모가 이상으로 보장 2. 스폰서 보유주식의 보호예수기간 확대(기존6월에서 1년으로) 3. 일반 합병가치산정방식과의 합병가액 비교공시 또한 합병신주 배정 시 발생하는 단주는 우선 키움제7호기업인수목적 주식회사가 취득하고 합병신주가 추가 상장되어 거래하는 초일의 종가를 기준으로 해당 주주에게 현금으로 지급될 예정입니다. 나. 합병대상회사에 관한 사항 (1) 합병대상회사의 업종 당사는 공모 이후 기업인수회사 본연의 목적인 성공적 합병을 정해진 기간 내에 달성하기 위하여 우량 중소 비상장기업을 광범위하게 타겟팅 할 예정입니다. 당사는 향후 추진하고자 하는 합병대상회사의 업종을 특정하고 있지 않으나, 정관상 합병을 위한 중점 산업군은 규정하고 있습니다. 참고로, 당사는 정관 제63조에서 합병을 중점적으로 추진할 산업군을 다음과 같이 예시하고 있습니다. 정관 제63조(합병을 위한 중점 산업군) ① 이 회사는 상장 이후 합병을 진행함에 있어 성장잠재력을 지닌 우량회사와 합병을 추진하되, 다음 각호 중 하나에 해당하는 산업을 영위하거나 동 산업에 부품 및 장비를 제조ㆍ판매하는 기업을 중점으로 합병을 추진한다. 1. 제조업 2. 전자/통신 3. 소프트웨어/서비스 4. 바이오제약ㆍ의료기기 5. 게임/엔터테인먼트 산업 6. 모바일산업 7. 신재생에너지8. 자동차 부품9. 신소재ㆍ나노융합10. 기타 미래 성장 동력을 갖추었다고 판단되는 산업② 제1항의 불구하고, 이 회사는 합병을 위한 중점 산업군에 속하지 아니하는 우량회사와도 합병을 추진할 수 있다. 당사는 미래 성장 잠재력이 높고, 세계적인 경쟁력을 갖출 수 있는 산업분야를 적극적으로 탐색하고 합병대상을 발굴할 예정입니다. 다음은 탐색 대상 산업에 대한 설명입니다. 1) 제조업 유엔산업개발기구(UNIDO)의 세계 제조업 경쟁력지수(CIP Index)에 따르면 한국의 제조업 경쟁력은 독일, 중국에 이은 전세계 3위 수준으로, 코로나 위기 상황에서 성장둔화 최소화와 고용 안정을 위한 버팀목 역할을 담당하였습니다. 기획재정부에 따르면 한국의 GDP 대비 제조업 비중은 27.9%로 유사한 경제 규모를 가진 국가들 대비 높은 수준입니다. [CIP 지수로 본 한국의 제조업 경쟁력 추이 및 국제비교] ddddd.jpg (출처 : 유엔산업개발기구(UNIDO), KIET 산업연구원) [주요 국가 GDP 대비 제조업 비중] (출처 : 기획재정부) 한국산업기술진흥원은 2022 산업기술 환경예측 보고서를 통해 5대 주력 제조업인 조선, 가전·무선통신기기, 반도체, 디스플레이, 2차전지에 대해 산업환경 및 국내 경쟁력을 분석하고 향후
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

전망 및 대응전략을 살펴보았으며, 구체적 전략 목표를 모두 달성할 시 2026년까지 생산유발효과는 총 21조원, 부가가치유발효과는 약 7조3000억원에 달할 것으로 전망했습니다. 고용은 총 3만110명 추가될 것으로 예상됩니다. [산업별 주요 영향 및 이슈] 구분 내용 조선 글로벌 환경규제 강화자율주행 선박 및 스마트 해상물류 관심 고조 가전ㆍ무선통신기기 ESG 경영 확산과 소비자의 '가치소비'가전에 통신ㆍAIㆍ데이터가 결합된 스마트 가전시장 반도체 첨단기술을 중심으로 자국주의 전략 강화디지털 데이터 급증에 따른 반도체 수요 '슈퍼사이클' 디스플레이 새로운 디지털 트렌드로 '메타버스' 급부상글로벌 공급망의 취약성이 대두 이차전지 전기자동차 시장 확대로 수요 급증미국, 기술동맹으로 대중국 포위망을 강화 미국 유명 경제 매거진 포브스의 2022년 발표에 따르면 제조업 분야의 10가지 미래 트렌드는 ① '산업용 사물인터넷(IIoT)' ② '5G 엣지 컴퓨팅' ③ '예측 유지보수' ④ '디지털 트윈' ⑤ '확장현실과 메타버스' ⑥ '공장 자동화와 다크 팩토리' ⑦ '로봇과 코봇' ⑧ '3D 프린팅' ⑨ '웹 3.0과 블록체인 기술' ⑩ '더 똑똑하고 지속가능한 제품'으로 최신 기술과 제조업의 결합을 통한 혁신적 발전이 기대됩니다. 2) 전자/통신 5G의 정식 명칭은 'IMT-2020’으로, 국제전기통신연합(ITU)에서 정의한 5세대 통신 규약을 의미합니다. 5G는 기존 무선통신(4G) 대비 20배 빠른 초고속, 10배 짧은 저지연, 10배 많은 초연결을 특징으로 합니다. 5G 이동통신은 4차 산업혁명의 핵심 인프라 기술로, 자율주행차, 스마트도시, 스마트공장의 확산을 위해서 대용량 데이터를 연결하여 지연 없이 실시간 처리하는 차세대 필수 통신기술로 대두되고 있습니다. [5G/6G 특징] 특징 내용 초고속/대용량 빠른 전송속도를 통해 초고화질4K/8K UHD 서비스 제공, 가상/증강현실 체험, 밀집지역 및 고속 환경에서의 원활한 서비스 제공 초저지연 4G 대비 10배 감소된 지연단축 기술로 사용자 체감지연을 최소화하는 촉각 인터넷, 자율주행, 원격의료 서비스 등 제공 초연결 많은 수의 기기가 네트워크에 접속되어 스마트 시티, 스마트 팩토리 등 4차 산업혁명을 위한IoT 초연결 서비스 제공 우리나라는 2019년 4월 3일 세계 최초로 5G 이동통신 서비스를 상용화 하였으며, 2021년 11월에는 5G 가입자가 2,000만 명을 넘어섰습니다. 글로벌 조사기관 Statista의 2021년 발표에 따르면 우리나라는 세계 1위의 5G 상용화율을 보이고 있습니다. [상위 8개국 5G/4G 상용화율] 위성통신은 초고속ㆍ저지연을 특징으로 하는 6G 시대를 구현하기 위한 핵심 기술로, 지상과 위성 네트워크 연결을 통한 3차원 통신으로 공간의 한계를 극복할 수 있는 기술입니다. 6G는 5G보다 최대 50배 빠르고 4G에 비해 최대 1,000배가 빠릅니다. 6G 시대에는 지상 이동통신과 공중 위성통신이 결합해 통신 서비스의 패러다임 자체가 변할 것으로 보입니다. 과학기술정보통신부에서는 2026년부터 10년간 위성통신 분야에서 부품ㆍ기기ㆍ장비 수출과 내수를 통해 총 4조 2,000억원의 신규 매출이 증가할 것으로 전망하였으며 위성통신을 통한 생산 유발 효과만 7조 4,000억원에 달하고 2조 8,000억원의 부가가치와 2만 명의 고용이 창출될 것으로 밝혔습니다. 민관 협력 강화를 위해 정부 주도의 통신위성 연구ㆍ개발(R)에 부품기업 참여를 확대해 기술혁신과 수출지원을 촉진할 예정으로, 위성 본체를 만드는 대기업과 핵심부품을 제조하는 중소기업의 상생 협력 생태계 구축이 목표입니다. 정부는 2022년 5월 10대 국정과제를 통해 5Gㆍ6G 네트워크 인프라 고도화를 주요 정책 과제로 선정하였습니다. 2024년까지 농어촌 지역을 포함한 5G 전국망을 완성하고 특화망 전국 확산 등 차별화된 5G 망 구축과 융합서비스 확산으로 진정한 5G 시대를 개막하겠다고 밝혔습니다. 6Gㆍ위성통신 등 차세대 기술 혁신과 기업육성ㆍ인력양성 등 산업 기반 또한 강화할
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

계획입니다. 6G 표준 선점을 위한 핵심기술 개발을 통해 우리나라가 미래 네트워크 주도권을 확보할 것으로 기대됩니다. [과기정통부 6G 위성통신망 구성도] [과기정통부 6g 위성통신망 구성도].jpg (출처 : 과학기술정보통신부) 3) 소프트웨어/서비스 제4차 산업혁명 시대에 있어 미래사회 변화를 주도할 핵심 요인은 소프트웨어입니다. 소프트웨어가 신(新)가치창출의 중심이 되어 국가 선진화와 경제발전 및 기업 경쟁력 강화의 핵심 동력으로 작용할 것입니다. 소프트웨어는 현 정부의 핵심 국정과제라 할 수 있는 4차 산업혁명과 디지털 경제 고도화 대응을 위한 핵심 기술이며, 사회 및 경제 전반의 프로세스와 의사결정을 자동화, 지능화, 최적화 시켜주는 디지털 브레인으로서 그 역할과 가치가 더욱 중요해 지고 있습니다. 소프트웨어 기술과의 융합을 통해 제조, 금융, 서비스 등 다양한 산업 영역에서 신산업 및 신시장 개척, 기존 산업의 경쟁력 강화, 일자리 창출 등의 효과를 기대할 수 있습니다. [국내 소프트웨어 및 산업별 국내 소프트웨어 시장 규모] [국내 소프트웨어 및 산업별 국내 소프트웨어 시장 규모].jpg (출처 : IDC(2021), 한국콘텐츠진흥원 대한민국게임백서(2020)) IDC Worldwide Blackbook과 한국콘텐츠진흥원의 발표에 따르면 패키지SW, IT서비스, 게임SW로 구성된 국내 소프트웨어 시장은 2020년 전체 30.4조원 규모에서 2022년 전체 33.7조원 규모로 약 1.1배 성장할 것으로 분석하였으며, 특히 패키지SW 및 IT서비스의 경우 금융ㆍ통신ㆍ제조ㆍ정부/공공 등 다양한 분야에서 견조한 성장을 이룰 것으로 전망하였습니다. 소프트웨어정책연구소(SPRi)가 발표한 2022년 소프트웨어산업 10대 이슈는 '책임있는 인공지능', '비즈니스의 가상화', 'IT운영의 자율화'(AIOps), '데이터 주권 시대의 개막', '메타버스의 공적 활용', '지능형 로봇의 불확실성 완화', '대체불가능토큰(NFT)', '양자 소프트웨어', '앰비언트 인텔리전스', '로우코드(Low-code)ㆍ노코드(No-code)'입니다. 위 기술들을 활용한 범산업적인 성장이 예상되며, 향후 다양한 형태의 기술 융합을 통한 신규 비즈니스 기회 창출과 신성장동력의 확보가 가능할 것으로 보입니다. (가) 메타버스 메 타버스(Metaverse)는 현실세계와 가상세계가 융복합된 세계로, 가상현실뿐 아니라 증강현실과 라이프로깅 등 현실과 기술이 접목된 분야까지 포괄하는 광범위한 개념입니다. COVID-19와 함께 비대면의 일상화가 이루어지며 상호작용이 가능한 디지털 공간에 대한 중요성이 더욱 강조되고 있습니다. [메타버스의 4가지 분류 및 유형] [메타버스의 4가지 분류 및 유형].jpg (출처 : 정보통신기획평가원) 전자통신연구원의 코로나 이후 글로벌 트렌드 보고서에서는 "MS, 구글, 엔비디아 등 글로벌 ICT 기업들이 메타버스 영역에 대규모 투자를 선언"했으며, "시간과 공간의 제약 없이 원격으로 교육하고 회의하는 플랫폼 관점에서 메타버스를 주목"해야 한다고 밝혔습니다. 정부는 2022년 1월 디지털 뉴딜 2.0 초연결 신산업 육성의 첫 종합대책으로 메타버스 신산업 선도전략을 발표하며 2026년 글로벌 메타버스 시장점유율 5위 달성을 목표로 제시하였습니다. "민간이 주도하고 정부가 지원한다"는 원칙에 따라 민관협력 기반의 지속가능한 메타버스 생태계 조성을 위해 기업 간 협업, 기술개발, 규제혁신 등을 적극 지원하고 기업 성장을 지원하는 종합 인프라를 확충할 계획입니다. [글로벌 메타버스 시장 규모] [글로벌 메타버스 시장 규모].jpg 글로벌 메타버스 관련 기술 시장 규모 (좌 : PWC / 우 : IDC) 2019년 글로벌 메타버스 시장 규모는 455억 달러로, 2030년에는 1조 5,429억 달러에 달할 것으로 전망됩니다. 메타버스는 콘텐츠 기반의 시장 형성이 주를 이루고 있으나 향후 미디어 기술과 XR 등 다양한 산업과 접목될 것으로 예상되며, 게임 외에도 의료ㆍ교육ㆍ엔터테인먼트 등 산업 전 분야로 확대될 것이라
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

기대됩니다. (나) 인공지능 인공지능(Artifical Intelligence: AI)은 인간의 학습능력과 추론능력, 지각능력, 자연언어의 이해능력 등을 컴퓨터 프로그램으로 실현한 기술을 의미합니다. 인공지능 분야의 주 제품은 음성인식을 이용한 개인비서, 통역, 챗봇, 의료영상 진단, 휴먼케어 로봇, 인간-기계 협업로봇 등의 AI 접목 서비스입니다. 글로벌 기업들은 AI 핵심역량 확보의 중요성을 인지하고 인공지능을 신비즈니스 및 고부가가치 창출의 동력으로 활용하고 있습니다. AI서비스 혁신과 생태계 구축을 통한 시장 선점 경쟁이 가속화되고 있으며, 전 산업의 지능화 및 타 산업으로의 다각화가 진행 중입니다. 또한 인공지능을 활용한 제조의 서비스화(Factory as a Service: FaaS), 서비스 지능화 등을 통해 디지털 변혁을 도모하는 다수의 글로벌 기업들이 존재합니다. 시장조사기관 IDC가 2022년 3월 발간한 '국내 인공지능(AI) 시장 전망, 2020-2025 연구보고서'에 따르면 국내 인공지능 시장 규모는 2021년에 전년 대비 24.1% 성장하여 9,435억원의 매출 규모를 형성하였으며, 향후 5년간 연평균 15.1% 성장하여 2025년 1조 9,074억원 규모에 이를 것으로 전망됩니다. [국내 인공지능(AI) 시장 전망, 2020년~2025년] [국내 인공지능(ai) 시장 전망].jpg 2021년 국내 인공지능 시장은 코로나 팬데믹의 장기화에 대응한 기업의 활발한 AI 기술 활용에 따라 전반적인 성장세를 보였습니다. 특히 데이터의 중요성이 강조됨에 따라 이를 가공하고 처리하기 위한 AI 하드웨어 및 소프트웨어 기술 개발이 가속화될 전망입니다.정부는 AI 경제 선도를 위한 협의체를 출범해 정기적 회의를 통해 주제별 산업 발전 방안을 공유하고 있으며, 2021년 9월과 2022년 1월 두 차례의 '민ㆍ관 합동 인공지능 최고위 전략 대화'로 초거대 인공지능 생태계 활성화 추진 방향을 논의하였습니다. 초거대 인공지능은 대용량 데이터와 슈퍼컴퓨팅 인프라를 활용해 인공지능의 규모를 수천억~수조개 매개변수 규모로 대폭 확장한 차세대 인공지능 기술로, 과학기술정보통신부는 2022년 5월 대학ㆍ중소기업 등이 초거대 인공지능 모델을 활용해 혁신적인 인공지능 서비스를 개발할 수 있도록 초거대 인공지능 모델 활용 시범 사업을 시작하였습니다. 4) 바이오제약/의료기기 약사법은 의약품을 '대한민국약전에 실린 물품 중 의약외품이 아닌 것', '사람이나 동물의 질병을 진단ㆍ치료ㆍ경감ㆍ처치 또는 예방할 목적으로 사용하는 물품', '사람이나 동물의 구조와 기능에 약리학적 영향을 줄 목적으로 사용하는 물품'으로 정의하고 있습니다. 또한, 제약산업은 '의약품을 연구개발ㆍ제조ㆍ가공ㆍ보관 및 유통하는 것과 관련된 산업'을 의미하며, 신약은 '화학구조나 본질 조성이 전혀 새로운 신물질의약품 또는 신물질을 유효성분으로 함유한 복합제제 의약품으로서 식품의약품안전처장이 지정하는 의약품', 바이오의약품은 '사람이나 다른 생물체에서 유래된 것을 원료 또는 재료로 하여 제조한 의약품으로서 보건위생상 특별한 주의가 필요한 의약품'을 일컫습니다. 국내 제약산업의 특징은 아래의 10가지로 요약할 수 있습니다. [국내 제약산업의 특징] ① 연구개발 비중이 높은 산업, ② 내수 완제품 생산 중심의 산업, ③ 상ㆍ하위 기업 간 양극화 심화 산업, ④ 시장 규모가 큰 고부가가치 산업, ⑤ 일자리 창출 효과가 큰 산업, ⑥ 공급ㆍ유통 체계가 투명해야 하는 산업, ⑦ 공급자-수요자 간 정보 비대칭 산업, ⑧ 의약품 가격이 비탄력적인 산업, ⑨ 지적재산권의 보호를 받는 산업, ⑩ 미래 먹거리로 부상하는 산업 (출처: 한국보건산업진흥원, 2020 제약산업 분석보고서) 제약 바이오 산업은 반도체, 자율주행차 등과 함께 4차 산업혁명을 주도하는 3대 주력산업 중 하나로, 국내 제약 바이오 산업의 성장은 내수의 한계를 벗어나 해외 진출의 가능성을 확인하면서 시작되었습니다. 특히 자체 개발 신약의 글로벌 라이선스 아웃은 국내 제약 바이오 시장 성장의 모멘텀으로
키움제7호기업인수목적 — [첨부추가]증권신고서(지분증권)

평가되며, 한국 제약기업은 1999년 항암제 선플라주를 시작으로 2021년까지 총 34개의 신약을 개발하였습니다. [국산신약 개발 현황] [국산신약 개발 현황].jpg (출처 : 한국제약바이오협회) 전문가들은 미충족 의료 수요를 충족할 수 있는 글로벌 블록버스터 신약의 라이선스 아웃을 다음 성장 모멘텀으로 예상하고 있으며, 해외 바이오텍처럼 로열티 매출을 새로운 수익 구조로 삼아 R 역량을 강화하여 또 다른 신약을 개발하며 성장하는 선순환 구조의 구축을 기대하고 있습니다. 코로나 19로 인한 임상 속도 둔화 및 데이터 발표 지연으로 2021년 한 해 기술 거래는 감소하였으나, 전세계적인 전염 확산세가 완화됨에 따라 신규 임상 진입 및 재개, 기초 연구 활성화 등이 기대됩니다. 또한, 바이오텍의 협상력이 강화되며 거래 건수는 줄어드나, 계약금액은 높아지는 기술 가치 인플레이션이 나타나기도 하였습니다. 2020년 계약금은 137억 달러로 역대 최고치를 기록하였으며, 2상과 전임상 단계에서 계약금액 중간값이 증가하였습니다.보건복지부는 제약 산업 발전 조성 및 국제 경쟁력 강화를 위하여 「제약산업 육성 및 지원에 관한 법률」제4조에 따라 2017년 12월 20일 제2차 제약산업 육성ㆍ지원 종합계획('18-'22)를 수립 발표하였으며, 현재는 제약산업 육성 및 지원에 관한 특별법에 근거한 '제3차 제약산업 육성ㆍ지원 5개년 종합계획' 수립을 위해 연구 용역 중에 있습니다. 구체적으로는 작년 6월, 혁신성장 BIG3 추진회의에서 백신ㆍ신약 개발 지원을 위한 임상시험 인프라 확충방안을 보고하였으며, 정부는 세계 5대 임상시험ㆍ신약개발 강국으로의 도약을 목표로, 1천 명 이상 참여자를 동원할 수 있는 국내임상 인프라를 구축하고 펀드 등 글로벌 임상을 지원하겠다고 밝혔습니다. 동년 8월에는 성장 초기 단계의 우리 보건산업을 한 단계 도약시키기 위해 2030년까지 제약ㆍ의료기기ㆍ화장품 분야 글로벌 선도기업을 육성하겠다는 계획을 발표하였습니다. 특히, 바이오의약품 산업에 대해서는 올해 2월 WHO의 글로벌 바이오 인력양성 허브로 단독 지정되며 바이오 인력양성의 중심국가로서 역할을 수행할 예정으로, 정부는 2021년부터 2030년까지 2조 2,000억원을 투입하는 범부처 국가신약개발사업을 통해 신약 개발의 원천기술 개발을 적극 지원하고 있습니다. 또한 2023년까지 1조원 규모의 신약 개발 투자 펀드를 조성하여 민간 투자를 활성화하고 미국, 유럽 등 선진시장 수출에 대한 지원을 강화할 예정입니다. 글로벌 시장조사업체 IQVIA는 세계 의약품 시장이 2014년에서 2019년까지 연평균 약 4.7% 성장하여 2019년 약 1조 2,504억 달러 규모를 기록하였으며, 2020년에서 2024년까지 연 평균 성장률은 3~6% 수준이 될 것이라고 전망하였습니다. 국가별 시장 규모는 미국이 전체의 41%로 1위를 차지하였고, 2위 국가인 중국 등 신흥시장이 빠르게 성장하고 있어 시장규모 순위에 있어 점차적인 상승이 일어나고 있습니다. 한국은 2019년 1.3%로 12위를 기록하였으며, 2024년에는 13위를 차지할 것으로 예상됩니다. [지역별ㆍ국가별 의약품 시장 현황 및 전망] 국가 2019($bn) 2024($bn) 전세계 3~6% 선진국 985~1,015 2~5% - 미국 605~635 3~6% - 한국 21~25 5~8% 파머징 국가 475~505 5~8% - 중국 165~195 5~8% 그 외 국가 85~95 2~5% 출처 : IQVIA Market Prognosis(2019), 한국수출입은행) 전체 의약품 시장에서 바이오의약품 시장의 증가세가 지속되어, 2019년 29%에서 2026년 35%로 증가할 전망이며 글로벌 매출 상위 100대 제품 중 바이오의약품 비중은 2012년 39%에서 2016년 53%, 2026년에는 55%로 증가할 것으로 예상됩니다. [의약품 종류별 시장점유율 추이와 전망(2019~2026)] [의약품 종류별 시장점유율 추이와 전망].jpg (출처 : Evaluate Pharma(2020), 한국수출입은행 재인용)