chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
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있고, 미래의 경제적 효익이 당사에 유입될 가능성이 높으며, 다음에서 설명하고 있는 당사의 활동별 수익인식 요건을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다. (1) 게임매출 당사는 게임에 대한 퍼블리싱 권한을 퍼블리셔사에게 제공하고 게임서비스의 운영실적에 따라 배분받는 로열티 금액을 수익으로 인식하고 있습니다. 또한, 퍼블리싱 권한을 제공하는 대가로 받는 판권료는 게임 상용화 이후 계약기간에 걸쳐 수익으로 인식하고 있습니다. (2) 용역매출 용역의 제공에 따른 수익은 매 보고기간말 그 거래의 진행기준에 따라 인식하고 있습니다. 2.16 리스회사는 사무실을 리스하고 있습니다. 리스계약은 일반적으로 5년으로 체결되지만 아래에서 설명하는 연장선택권이 있을 수 있습니다. (1) 당사가 리스이용자인 경우 당사는 계약의 약정시점에 계약 자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단합니다. 당사는 리스이용자인 경우에 기초자산을 사용할 권리를 나타내는 사용권자산과 그에 대응되는 리스료를 지급할 의무를 나타내는 리스부채를 인식합니다. 다만 단기리스와 소액 기초자산리스의 경우 동 기준서의 예외규정을 선택할 수 있으며, 당사는 이러한 리스에 대하여 다른 체계적인 기준이 리스이용자의 효익의 형태를 더 잘나타내는 경우가 아니라면 정액 기준에 따라 비용으로 인식합니다. 리스부채는 리스개시일 그날 현재 지급되지 않은 리스료를 리스의 내재이자율로 할인한 현재가치로 최초 측정합니다. 만약 리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다. 리스개시일에 리스부채의 측정치에 포함되는 리스료는 다음 금액으로 구성됩니다. - 고정리스료(실질적인 고정리스료를 포함하고 받을 리스 인센티브는 차감) - 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료. 처음에는 리스개시일의 지수나 요율(이율)을 사용하여 측정 - 잔존가치보증에 따라 리스이용자가 지급할 것으로 예상되는 금액 - 리스이용자가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우에 그 매수선택권의 행사가격 - 리스기간이 리스이용자의 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 그 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액 당사는 리스부채를 재무상태표에서 다른 부채와 구분하여 표시합니다. 리스부채는 후속적으로 리스부채에 대한 이자를 반영하여 장부금액을 증액(유효이자율법 사용)하고, 지급한 리스료를 반영하여 장부금액을 감액하여 리스부채를 측정합니다. 당사는 다음 중 어느 하나에 해당하는 경우에 리스부채를 재측정하고 관련된 사용권자산에 대해 상응하는 조정을 합니다. - 리스기간이 변경되거나 매수선택권의 행사에 대한 평가의 변경을 발생시키는 상황이나 유의적인 사건이 발생하는 경우. 이러한 경우 수정 리스료를 수정 할인율로 할인하여 리스부채를 다시 측정합니다. - 잔존가치보증에 따라 지급할 것으로 예상되는 금액이 변동되거나 리스료를 산정할때 사용한 지수나 요율(이율)이 변경되는 경우. 이러한 경우 수정 리스료를 최초 할인율로 할인하여 리스부채를 다시 측정합니다. 다만 리스료의 변동이 변동이자율의 변동으로 생긴 경우에는 그 이자율 변동을 반영하는 수정 할인율을 사용합니다. - 별도 리스로 회계처리하지 않는 리스변경에 대하여 수정 리스료를 수정 할인율로 할인하여 리스부채를 다시 측정합니다. 사용권자산은 리스부채의 최초 측정금액, 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료(받은 리스 인센티브는 차감), 리스이용자가 부담하는 리스개설직접원가로 구성되며, 후속적으로 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 후속 측정합니다. 리스조건에서 요구하는 대로 기초자산을 해체하고 제거하거나, 기초자산이 위치한 부지를 복구하거나, 기초자산 자체를 복구할 때 리스이용자가 부담하는 원가의 추정치(다만 그 원가가 재고자산을 생산하기 위해 부담하는 것이 아니어야 한다)는 사용권자산에 포함되며 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채, 우발자산' 을 적용하여 인식하고 측정합니다. 리스기간 종료시점 이전에 리스이용자에게 기초자산의 소유권을 이전하는 경우나 사용권자산의 원가에 리스이용자가 매수선택권을 행사할
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것임이 반영되는 경우에, 리스이용자는 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료시점까지 사용권자산을 감가상각합니다. 그 밖의 경우에는 리스이용자는 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지 사용권자산을 감가상각합니다. 당사는 사용권자산을 재무상태표에서 다른 자산과 구분하여 표시합니다. 당사는 사용권자산이 손상되었는지를 판단하고 식별되는 손상차손을 회계처리하기 위하여 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'을 적용합니다. 당사는 변동리스료(다만 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료는 제외)는 사용권자산과 리스부채의 측정에 포함하지 않으며, 그러한 리스료는 변동리스료를 유발하는 사건 또는 조건이 생기는 기간에 당기손익으로 인식합니다. 실무적 간편법으로 리스이용자는 비리스요소를 리스요소와 분리하지 않고, 각 리스요소와 이에 관련되는 비리스요소를 하나의 리스요소로 회계처리하는 방법을 기초자산의 유형별로 선택할 수 있으며, 당사는 이러한 실무적 간편법을 사용하지 않고 있습니다. (2) 당사가 리스제공자인 경우 당사는 각 리스를 운용리스 또는 금융리스로 분류합니다. 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하는 리스는 금융리스로 분류하며 기초자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하지 않는 리스는 운용리스로 분류합니다. 당사가 중간리스제공자인 경우 당사는 상위리스와 전대리스를 두 개의 별도 계약으로 회계처리하고 있습니다. 당사는 기초자산이 아닌 상위리스에서 생기는 사용권자산에 따라 전대리스를 금융리스 또는 운용리스로 분류합니다. 당사는 정액 기준이나 다른 체계적인 기준으로 운용리스의 리스료를 수익으로 인식합니다. 다른 체계적인 기준이 기초자산의 사용으로 생기는 효익이 감소되는 형태를 더 잘 나타낸다면 당사는 그 기준을 적용합니다. 당사는 운용리스 체결과정에서 부담하는 리스개설직접원가를 기초자산의 장부금액에 더하고 리스료 수익과 같은 기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식합니다. 당사는 리스개시일에 금융리스에 따라 보유하는 자산을 재무상태표에 인식하고 그 자산을 리스순투자와 동일한 금액의 수취채권으로 표시하며 후속적으로 리스순투자 금액에 일정한 기간수익률을 반영하는 방식으로 리스기간에 걸쳐 금융수익을 인식합니다. 최초 인식 이후에 당사는 추정 무보증잔존가치를 정기적으로 검토하며, 기업회계기준서 제1109호의 제거 및 손상에 대한 요구사항을 적용하여 리스채권의 기대신용손실을 손실충당금으로 인식합니다. 금융리스수익은 리스채권의 총장부금액을 참조하여 계산합니다. 다만 신용이 손상된금융리스채권의 경우에는 상각후원가(즉 손실충당금 차감 후 금액)를 참조하여 금융수익을 계산합니다. 하나의 리스요소와 하나 이상의 추가 리스요소 또는 비리스요소를 포함하는 계약에서, 리스제공자는 기업회계기준서 제1115호를 적용하여 계약 대가를 배분합니다. 2.17 영업부문당사는 기업회계기준서 제1108호에 따라 영업부문과 관련된 공시사항을 주석 5에 표시하고 있습니다. 2.18 재무제표 승인 회사의 재무제표는 2023년 2월 9일 이사회에서 승인되었으며, 정기주주총회에서 수정승인 될 수 있습니다. 3. 중요한 회계추정 및 가정 재무제표 작성에는 미래에 대한 가정 및 추정이 요구되며 경영진은 회사의 회계정책을 적용하기 위해 판단이 요구됩니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에 비추어 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 회계추정의 결과가 실제 결과와 동일한 경우는 드물 것이므로 중요한 조정을 유발할 수 있는 유의적인 위험을 내포하고 있습니다. 다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 경영진 판단과 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 일부 항목에 대한 유의적인 판단 및 추정에 대한 추가적인 정보는 개별 주석에 포함되어 있습니다. 1) 기후 관련 위험 영향 당사는 기후 관련 및 그 밖의 사업위험에 대한 익스포저를 검토하였으나 당기말 현재 당사의 재무실적이나 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 위험은 식별되지
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않았습니다. 당사는 당기말 현재충분한 자금여력을 보유하고 있으며, 영업활동과 지속적인 투자를 뒷받침할 충분한 운전자본을 보유하고 있습니다. 2) 영업권의 손상차손 영업권의 손상 여부를 검토하기 위한 현금창출단위의 회수가능액은 사용가치의 계산에 기초하여 결정됩니다. (주석 12 참조) 3) 법인세 회사의 과세소득에 대한 법인세는 다양한 국가의 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다. (주석 29 참조) 회사는 특정 기간동안 과세소득의 일정 금액을 투자, 임금증가 등에 사용하지 않았을 때 세법에서 정하는 방법에 따라 산정된 법인세를 추가로 부담합니다. 따라서, 해당 기간의 당기법인세와 이연법인세를 측정할 때 이에 따른 세효과를 반영하여야 하고, 이로 인해 회사가 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가 등의 수준에 따라 달라지므로 최종 세효과를 산정하는데에는 불확실성이 존재합니다. 4) 리스 리스기간을 산정할 때에 경영진은 연장선택권을 행사하거나 종료선택권을 행사하지 않을 경제적 유인이 생기게 하는 관련되는 사실 및 상황을 모두 고려합니다. 연장선택권의 대상 기간(또는 종료선택권의 대상 기간)은 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것(또는 행사하지 않을 것)이 상당히 확실한 경우에만 리스기간에 포함됩니다. 선택권이 실제로 행사되거나(행사되지 않거나) 회사가 선택권을 행사할(행사하지 않을) 의무를 부담하게 되는 경우에 리스기간을 다시 평가합니다. 리스이용자가 통제할 수 있는 범위에 있고 리스기간을 산정할 때에 영향을 미치는 유의적인 사건이 일어나거나 상황에 유의적인 변화가 있을 때에만 회사는 연장선택권을 행사할 것(또는 행사하지 않을 것)이 상당히 확실한지의 판단을 변경합니다. 5) 순확정급여부채 순확정급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들 특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다 (주석 18 참조). 4. 위험관리 금융상품과 관련하여 당사는 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 당사가 노출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 당사의 위험관리 목표,정책, 위험 평가 및 관리 절차, 그리고 자본관리에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보에 대해서는 본 재무제표 전반에 걸쳐서 공시되어 있습니다. 1) 금융위험관리 당사의 위험관리 체계를 구축하고 감독할 책임은 이사회에 있습니다. 이사회는 당사의 위험관리 정책을 개발하고 감독하고 있습니다. 당사의 위험관리 정책은 당사가 직면한 위험을 식별 및 분석하고, 적절한 위험 한계치 및 통제를 설정하고, 위험이 한계치를 넘지 않도록 하기 위해 수립되었습니다. 위험관리정책과 시스템은 시장 상황과 당사의 활동의 변경을 반영하기 위해 정기적으로 검토되고 있습니다. 당사는 훈련 및 관리기준, 절차를 통해 모든 종업원들이 자신의 역할과 의무를 이해할 수 있는 엄격하고 구조적인 통제환경을 구축하는 것을 목표로 하고 있습니다. 2) 신용위험신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약상의 의무를 이행하지 않아 당사가 재무손실을 입을 위험을 의미합니다. 주로 거래처에 대한 매출채권에서 발생합니다. 당사의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 고객별 특성의 영향을 받습니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 당사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거경험 및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있습니다. 또한, 당사는 금융회사에 현금성자산 등을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래를 하고 있고 이에 따른 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 3) 유동성위험유동성위험이란 당사가 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 당사의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 당사의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다. 당사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제
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현금유출액을 분석, 검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 당사의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다. 4) 시장위험시장위험이란 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다. (1) 환위험당사의 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매, 구매 및 차입에 대해 환위험에 노출되어 있습니다. 이러한 거래들이 표시되는 주된 통화는 USD 입니다. 당사는 투기적 외환거래는 금지하고 있으며 당사의 환위험을 주기적으로 모니터링, 평가 및 관리하고 있습니다. (2) 이자율위험 당사는 시장금리 변동으로 인한 투자 및 재무활동으로부터 발생하는 현금흐름이 변동될 위험을 주기적으로 관리하고 있으며, 노출된 이자율 위험은 낮다고 판단됩니다.당기말 및 전기말 현재 변동금리부 차입금은 없습니다. (3) 가격위험 회사는 재무상태표상 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류되는 회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 회사는 지분증권에 대한 투자로 인한 가격위험을 관리하기 위해 주기적으로 피투자회사의 재무정보를 확인하고 있습니다. 당기말 현재 회사의 가격위험에 대한 노출은 유의적이지 않습니다. 5) 자본관리당사의 자본관리는 계속기업으로서의 존속능력을 유지하는 한편 자본조달비용을 최소화하여 주주이익을 극대화하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 당사의 자본구조는 부채와 자본으로 구성되며, 당사의 경영진은 자본구조를 주기적으로 검토하고 있습니다. 당사의 당기말과 전기말 현재 부채비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 부채총계(A) 자본총계(B) 부채비율(A/B) 5. 영업부문당사는 기업회계기준서 제1108호 "영업부문"에 따른 보고부문은 단일부문으로 기업전체 수준에서의 부문별 정보는 다음과 같습니다.1) 영업수익에 대한 정보 (단위: 천원) 구 분 당기 전기 게임수익 판권수익 기타수익 합 계 2) 지역에 대한 정보 지역별로 세분화된 당사의 외부 고객으로부터의 영업수익에 대한 정보는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 국내 해외 합 계 3) 주요 고객에 대한 정보당기와 전기 중 당사 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부 고객과 관련된 정보는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 매출액 관련 보고 부문 당기 전기 넷마블 주식회사 게임수익 및 판권수익 Tencent hodings Ltd. 및 그 종속기업 기타수익 6. 현금 및 현금성자산당기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 요구불예금 7. 매출채권 1) 당기말과 전기말 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 특수관계자에 대한 채권 제3자 채권 소 계 대손충당금 합 계 2) 당기말과 전기말 현재 당사의 충당금 설정률표에 기초한 매출채권의 위험정보의 세부내용은 다음과 같습니다. 당기말 (단위: 천원) 구 분 정상채권 연체되었으나손상되지 않은 채권 손상된 채권 합 계 채무불이행률 총장부금액 전체기간 기대신용손실 순장부금액 전기말 (단위: 천원) 구 분 정상채권 연체되었으나손상되지 않은 채권 손상된 채권 합 계 채무불이행률 총장부금액 전체기간 기대신용손실 순장부금액 기업회계기준서 제1109호에 따라 당사는 거래선의 신용등급이 큰 폭으로 하락할 경우 손실충당금을 설정하여 금융상품의 기대신용손실을 인식하고 있습니다. 기업회계기준서 제 1109호 적용에 따른 추가적인 손실충당금 반영액은 없습니다. 8. 기타금융자산 당기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 미수금 미수수익 기타보증금 임차보증금 차감 : 현재가치할인차금 합 계 9. 기타자산당기말과 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유동
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비유동 유동 비유동 선급금 선급비용 합 계 10. 유형자산 1) 당기말과 전기말 현재 유형자산(비품) 장부금액의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 취득원가 감가상각누계액 장부금액 2) 당기와 전기 중 유형자산(비품)의 취득, 처분 내역 및 장부금액 변동은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 기초순장부금액 취득 감가상각비 처분/폐기 기말순장부금액 11. 리스당사는 사무실을 리스하였으며, 사용권자산에 대한 법적 소유권은 리스제공자가 보유하고 있습니다.1) 당기말 및 전기말 현재 사용권자산의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 사무실 당기말 전기말 취득원가 감가상각누계액 장부금액 2) 당기 및 전기 중 사용권자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 사무실 당기 전기 기초금액 취득(*) 변동 감가상각비 기말금액 (*) 전기 취득은 사무실 이전으로 인한 신규 취득 금액입니다. 3) 당기 및 전기 중 손익으로 인식된 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 사용권자산 감가상각비 리스부채 이자비용 소액자산리스 관련 비용 합 계 4) 당기말 및 전기말 현재 리스부채의 유동성분류 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유동부채 비유동부채 합 계 5) 당기 중 리스로 인한 총 현금유출 금액은 2,502백만원(전기 : 2,506백만원) 입니다. 모든 리스 의무는 원화로 표시되어 있습니다. 12. 무형자산 1) 당기말과 전기말 현재 무형자산 장부금액의 구성내역은 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 천원) 구 분 영업권 산업재산권 소프트웨어 라이선스 기타의무형자산 합 계 취득원가 감가상각누계액 장부금액 (전기말) (단위: 천원) 구 분 영업권 산업재산권 소프트웨어 라이선스 합 계 취득원가 감가상각누계액 장부금액 2) 당기와 전기 중 무형자산의 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (당기) (단위: 천원) 구 분 영업권 산업재산권 소프트웨어 라이선스 기타의무형자산 합 계 기초순장부금액 취득 무형자산상각비 기말순장부금액 (전기) (단위: 천원) 구 분 영업권 산업재산권 소프트웨어 라이선스 합 계 기초순장부금액 취득 무형자산상각비 기말순장부금액 3) 당기 중 당사가 비용으로 인식한 연구와 개발 지출의 총액은 67,304백만원(전기: 62,182백만원)입니다.4) 영업권의 손상 평가당사는 매년 영업권에 대한 손상검사를 수행하고 있으며, 이를 위하여 현금창출단위의 회수가능액을 평가하고 있습니다. 현금흐름창출단위의 회수가능가액은 사용가치에 근거했으며, 사용가치 계산에 사용된 세후할인율 및 영구성장률은 각 18.07% 및 0.0%입니다. 영업권 손상평가결과, 당기말 현재 현금흐름창출단위의 회수가능가액이 장부금액을 초과하였습니다. 5) 당기 중 취득한 기타의무형자산은 가상자산(MBX토큰)입니다. 그 중 2,880백만원(6백만개)은 기타 특수관계기업 MARBLEX Corp.로부터 취득한 가상자산(MBX토큰)으로 취득시기인 2022년 3월부터 1년간 락업이 되어있고, 2023년 3월부터 3년간 분할하여 언락이 진행됩니다.또한, 2022년 12월 14일부터 MBX 스테이킹 서비스가 개시되어 보유중인 MBX토큰 2,880백만원(6백만개)를 기타 특수관계기업 MARBLEX Corp.에 예치하였습니다. 13. 투자부동산 1) 당기말 현재 투자부동산 장부금액의 구성내역은 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 천원) 구 분 토지 건물 합 계 취득원가 감가상각누계액 장부금액 (전기말) (단위: 천원) 구 분 토지 건물 합 계 취득원가 감가상각누계액 장부금액 2) 당기와 전기 중 투자부동산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다. (당기) (단위: 천원) 구 분 토지 건물 합 계 기초순장부금액 취득금액 감가상각비 기말순장부금액 (전기) (단위: 천원) 구 분 토지 건물 합 계 기초순장부금액 취득금액 감가상각비 기말순장부금액 3) 당기와 전기 중 투자부동산에서 발생한 손익의 내역은 다음과 같습니다. (당기) (단위: 천원) 구 분 당기
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전기 임대수익 4) 당기말과 전기말 현재 투자부동산에 대한 공정가치 평가내역은 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 천원) 구 분 장부금액 공정가치(*) 토지 및 건물 (*) 당사는 투자부동산 최초 인식 시 수행한 공정가치 평가 이후 공정가치 변동이 중요하지 않은 것으로 판단하고 있습니다. (전기말) (단위: 천원) 구 분 장부금액 공정가치(*) 토지 및 건물 (*) 당사는 투자부동산 최초 인식 시 수행한 공정가치 평가 이후 공정가치 변동이 중요하지 않은 것으로 판단하고 있습니다. 14. 금융상품의 범주별 분류1) 당기말과 전기말 현재 범주별 금융자산의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 계정 당기말 전기말 상각후원가측정금융자산 현금및현금성자산 단기금융상품 매출채권 기타금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산(비유동) 합계 2) 당기말과 전기말 현재 범주별 금융부채의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 계정명 당기말 전기말 상각후원가측정금융부채 미지급금 임대보증금 기타금융부채 리스부채 합 계 3) 당기와 전기 중 금융손익 내역은 다음과 같습니다. (당기) (단위: 천원) 구 분 상각후원가측정금융자산 당기손익-공정가치 측정금융자산 상각후원가측정금융부채 합 계 금융수익: 이자수익 당기손익-공정가치측정금융자산 평가이익 외환차익 외화환산이익 합 계 금융비용: 이자비용 (*) 외환차손 합 계 (*) 리스 관련 부채에 대한 이자비용이 포함되어 있습니다. (전기) (단위: 천원) 구 분 상각후원가측정금융자산 당기손익-공정가치 측정금융자산 상각후원가측정금융부채 합 계 금융수익: 이자수익 외환차익 합 계 금융비용: 이자비용 (*) 외환차손 외화환산손실 합 계 (*) 리스 관련 부채에 대한 이자비용이 포함되어 있습니다. 15. 금융상품1) 신용위험 (1) 신용위험에 대한 노출정도금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 나타냅니다. 당기말과 전기말 현재 신용위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 현금및현금성자산 단기금융상품 매출채권 당기손익-공정가치측정금융자산 기타금융자산 합 계 (2) 손상차손당기와 전기 중 대여금 및 수취채권에 대한 대손충당금의 잔액 및 기중 변동내역은 없습니다. 2) 유동성위험당기말과 전기말 현재 금융부채의 잔존 계약만기에 따른 장부금액은 다음과 같습니다. 유동성위험은 재무부서에서 관리하고 있습니다. (당기말) (단위: 천원) 구 분 임대보증금 미지급금 리스부채 합 계 장부금액 계약상 현금흐름 1년 이내 1년 초과 2년 이내 2년 초과 3년 이내 3년 초과 4년 이내 4년 초과 5년 이내 소 계 차감:현재가치조정금액 합 계 (전기말) (단위: 천원) 구 분 임대보증금 미지급금 리스부채 합 계 장부금액 계약상 현금흐름 1년 이내 1년 초과 2년 이내 2년 초과 3년 이내 3년 초과 4년 이내 4년 초과 5년 이내 소 계 차감:현재가치조정금액 합 계 당사는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다. 3) 공정가치(1) 공정가치와 장부금액당기말과 전기말 현재 금융상품의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 장부금액 공정가치 장부금액 공정가치 금융자산: 공정가치로 측정되지 않는 상각후원가로 인식된 금융자산(*) 현금및현금성자산 매출채권 단기금융상품 기타금융자산 소 계 공정가치로 측정되는 기타포괄손익으로 인식된 금융자산(*) 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 소 계 합 계 금융부채: 공정가치로 측정되지 않는 상각후원가로 인식된 금융부채(*) 기타금융부채 기타금융부채(*) 리스부채 합 계 (*) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치입니다. (2) 공정가치 서열체계 공정가치 서열체계 수준은 공정가치의 관측가능한 정도에 따라 수준1, 2 또는 3으로 분류합니다.- 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 공시가격 (수준
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1)- 자산이나 부채의 공정가치 평가에 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입 변수 (수준 2) - 자산이나 부채의 공정가치 평가에 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변 수 (수준 3) (당기말) (단위: 천원) 구 분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융자산 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 (*) 당기말 현재 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없거나 공정가치와 취득원가의 차이가 중요하지 않은 경우 취득원가를 공정가치로 간주하였습니다. (전기말) (단위: 천원) 구 분 수준 1 수준 2 수준 3 합계 금융자산 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 한편, 공정가치 서열체계 '수준 2'로 분류되는 항목의 가치평가기법 및 투입변수는 아래와 같습니다. (단위: 천원) 구분 공정가치금액 가치평가기법 투입변수 당기말 전기말 당기손익-공정가치 측정 금융자산 현금흐름할인모형 할인율 16. 기타금융부채당기말과 전기말 현재 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 미지급금 임대보증금 차감 : 임대보증금 현재가치할인차금 합 계 17. 기타부채1) 당기말과 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 계약부채(*) 선수수익 예수금 부가세예수금 복구충당부채 기타종업원부채 합 계 (*) 계약부채는 고객과의 거래로 선수취한 금액에 따라 인식하였습니다. 2) 계약부채와 관련하여 인식한 수익 당기 및 전기에 인식한 수익 중 전기에서 이월된 계약부채와 관련한 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 기초의 계약부채 잔액 중 당기에 인식한 수익 판권수익 18. 종업원급여 1) 당기와 전기 중 비용으로 인식된 종업원급여의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 급여 확정기여형 퇴직급여제도 관련 비용 확정급여형 퇴직급여제도 관련 비용 주식결제형 주식보상비용 합 계 2) 당기말과 전기말 현재 순확정급여부채와 관련된 부채(자산)의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 확정급여채무 사외적립자산의 공정가치 재무상태표상 순확정급여부채(자산) 당사는 (주)신한은행과 신한금융투자(주), 미래에셋증권(주), 삼성증권(주)의 퇴직연금에 가입하고 있습니다. 확정급여제도의 운영으로 당사는 이자율위험 및 시장(투자)위험 등의 보험수리적 위험에 노출됩니다. 3) 당기말과 전기말 현재 기타부채에 계상된 기타종업원급여의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유급휴가에 대한 부채 기타종업원급여에 대한 부채 기타장기종업원급여에 대한 부채 합계 4) 당기와 전기 중 순확정급여부채의 조정내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 확정급여채무 사외적립자산의 공정가치 순확정급여부채(자산) 당기 전기 당기 전기 당기 전기 기초 잔액 당기 비용으로 인식: 당기근무원가 이자원가(수익) 소 계 기타포괄손익으로 인식: 재측정손실(이익) - 보험수리적손익: (인구통계학적 가정) (재무적 가정) (경험조정) - 사외적립자산 수익 소 계 기타: 납부한 기여금 전입(전출)에 의한 효과 퇴직급여 제도 전환 급여 지급 소 계 합 계 5) 당기말과 전기말 현재 사외적립자산은 다음 항목으로 구성됩니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 현금성자산 채무상품 등 합 계 6) 확정급여채무(1) 보험수리적 가정당기말과 전기말 현재 확정급여채무의 평가에 사용된 주요 보험수리적가정은 다음과같습니다. (단위: %) 구 분 당기말 전기말 할인율 미래 급여인상율 (2) 민감도분석당기말 현재 유의적인 각각의 보험수리적 가정이 발생가능한 합리적인 범위 내에서 변동한다면 확정급여채무에 미치게 될 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 증가 감소 할인율 (1% 변동) 미래 급여인상율 (1% 변동) (3) 확정급여채무의 가중평균만기는 4.76년(전기 5.23년)입니다. 당기말 현재 할인되지 않은 연금 급여지급액의 만기 분석은 아래와 같습니다. (단위: 천원) 구 분
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1년미만 1년~2년미만 2~5년미만 5년이상 합계 당기말 확정급여채무 전기말 확정급여채무 (4) 2023년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상기여금은 2,253백만원입니다. 19. 외화자산 및 외화부채1) 당기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원,천USD) 구 분 당기말 전기말 외화 환율 원화환산액 외화 환율 원화환산액 미지급금 USD USD 2) 당기말과 전기말 현재 외화에 대한 원화 환율변동이 세전손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 10% 상승 시 10% 하락 시 10% 상승 시 10% 하락 시 USD 20. 약정사항1) 당기말과 전기말 현재 국내외에서 상용화 되고 있는 게임에 대하여 넷마블(주)와 퍼블리싱계약을 체결하고 있습니다.2) 당기말과 전기말 현재 넷마블(주)와 사무실임대차 계약을 체결중이며 계약기간은 5년입니다.(주석30. 특수관계자 참고) 21. 자본금과 자본잉여금 1) 당기말과 전기말 현재 당사의 자본금 내역은 다음과 같습니다. (단위: 주, 원) 구 분 당기말 전기말 수권주식수 주당금액 발행주식수 보통주자본금 2) 당기와 전기 중 당사의 발행주식수 및 유통주식수는 다음과 같습니다. (단위: 주) 구 분 당 기 전 기 발행 주식수 유통 주식수 발행 주식수 유통 주식수 기초 발행주식수 주식선택권의 행사 액면분할 기말 발행주식수 (*) 주식매수선택권 행사수량은 모두 액면분할 후 기준의 수량으로 작성되었습니다. 3) 당기와 전기 중 당사의 자본잉여금의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 기초 주식선택권 소멸이익 주식선택권의 행사 기말 (*) 당기에 1차 주식매수선택권 행사기간 만료로 잔여 주식선택권 소멸이익이 발생하였습니다. 22. 기타자본항목당기말과 전기말 현재 기타자본항목의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 기타자본조정 주식선택권 합 계 23. 주식기준보상 1) 당기말 현재 당사가 보유하고 있는 주식기준 보상약정은 다음과 같습니다. (단위: 원, 주) 구 분 1차 2차 부여일 부여수량 행사가격 부여일 공정가치 부여방법 회사 선택형 회사 선택형 가득조건 약정용역기간 2년 또는 3년 약정용역기간 3년 권리행사가능기간 가득조건 충족후 2년 또는 3년 이내 가득조건 충족후 2년 이내 2) 당사는 부여일 현재 추정 공정가치를 이항옵션가격결정모형에 따라 산정하였으며, 주식선택권의 공정가치 산정에 적용된 가정은 다음과 같습니다. 구 분 1차(*1) 2차(*2) 기대변동성 무위험이자율 (*1) 당사는 비상장회사로서 내재변동성 및 역사적 변동성을 사용할 수 없기 때문에 유사산업지수의 180일 역사적 변동성을 연환산하여 산출하였습니다. (*2) 당사는 비상장회사로서 내재변동성 및 역사적 변동성을 사용할 수 없기 때문에 유사회사들의 180일 역사적 변동성을 연환산하여 산출하였습니다.(코로나로 인한 비정상적 등락을 고려하여 2020년 3월은 과거 연환산주가변동성을 산정할때 제외하였습니다.) 3) 당기 및 전기 중 당사가 부여한 주식선택권의 변동내역은 다음과 같습니다. (당기) (단위: 주, 원) 구 분 수량 가중평균행사가격 기초 부여 기중 취소수량 기중 행사수량 당기말 당기말 현재 행사가능 수량 (*) 2021년 6월 22일 임시주주총회에서 보통주 1주당 액면금액을 500원에서 100원으로 변경하는 액면분할을 결의함에 따라 상기 수량과 금액을 조정하였습니다. (전기) (단위: 주, 원) 구 분 수량 가중평균행사가격 기초 부여 기중 취소수량 기중 행사수량 전기말 전기말 현재 행사가능 수량 (*1) 기중 행사수량은 전기말 행사신청일 기준으로 작성하였습니다. (*2) 2021년 6월 22일 임시주주총회에서 보통주 1주당 액면금액을 500원에서 100원으로 변경하는 액면분할을 결의함에 따라 상기 수량과 금액을 조정하였습니다. 4) 당기 및 전기 중 주식선택권의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 기초 주식보상비용의
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인식 행사 주식선택권 소멸이익 주식선택권 법인세효과 기말 24. 이익잉여금 1) 당기말과 전기말 현재 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 미처분이익잉여금 이익준비금 합 계 (*) 상법상의 규정에 따라 납입자본의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립하고 있습니다. 동 이익준비금은 현금배당의 재원으로 사용될 수 없으며, 주주총회의 결의에 의하여 이월결손금의 보전과 자본전입을 위해서만 사용될 수 있습니다. 2) 당기와 전기 중 현재 미처분이익잉여금의 변동은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 기초금액 배당 이익준비금 당기순이익 순확정급여제도의 재측정요소 기말금액 3) 당기와 전기의 이익잉여금처분계산서는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 처분예정일 : 2023년 3월 29일 처분확정일 : 2022년 3월 29일
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 원유와 경질원유를 정제하여 석유류 제품을 생산하는 정유사업과 원유 정제 과정에서 생산되는 중질납사를 개질하여 BTX 제품을 생산하는 MX 사업, 경질납사를 크래킹 및 중합하여 폴리에틸렌, 폴리프로필렌, EVA 등 폴리머 제품을 생산하는 HPC 사업으로 이루어져 있습니다. HPC 사업은 2022년 상반기 상업가동을 시작하였으며, 경질납사보다 저렴한 탈황중질유, 부생가스, LPG 등 정유공장 부산물을 원료로 사용하여 상대적으로 높은 원가 경쟁력을 가지고 있습니다. 당사는 국내 정유회사인 현대오일뱅크와 석유화학회사인 롯데케미칼이 설립한 합작회사입니다. 당사의 주요 제품은 항공유, 경유 등의 석유류 제품과 혼합자일렌, 폴리에틸렌, 폴리프로필렌 등의 석유화학 제품이며, 생산된 제품은 주로 주주사인 현대오일뱅크, 롯데케미칼로 판매되는 안정적인 판매 구조를 갖추고 있습니다. 정유 사업에서 생산되는 항공유, 경유, 중유 등의 석유류 제품은 현대오일뱅크에 전량 판매되고 있으며, 혼합자일렌은 현대오일뱅크와 롯데케미칼 양 주주사에 판매되고 있습니다. HPC 사업에서 생산되는 폴리머 제품은 롯데케미칼로 전량 판매되고 있습니다. 항공유, 경유, 중유 등의 석유류 제품은 자동차, 선박, 항공기 등의 연료로 활용되며, 혼합자일렌 및 벤젠은 PET Bottle/섬유, 스타이렌모노머 등 석유화학제품의 중간 원료로 활용됩니다. 폴리에틸렌, 폴리프로필렌은 플라스틱의 원료로 쓰이며, EVA는 태양광용 시트의 원료로 활용됩니다. 당사의 제품가격은 원유가격에 영향을 받고 있어 당사 매출액은 유가의 등락에 따라 변동하고 있습니다. 2022년 매출액은 8.1조원, 영업이익은 3,328억원입니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품 등의 현황 (단위 : 백만원) 사업부문 품 목 구체적용도 제 9기 제 8기 제 7기 매출액 비율 매출액 비율 매출액 비율 원유정제 LPG군 산업체 원료 등 PN그룹 산업체 원료 등 경유 그룹 산업용, 차량용 연료 Kero그룹 산업용, 일반용 연료 기타 산업체 원료 등 석유화학 BTX 그룹 산업체 원료 등 폴리에틸렌 산업체 원료 및 기초소재 등 폴리프로필렌 산업체 원료 및 기초소재 등 기타 산업체 원료 등 기 타 제품외 매출 역무서비스 등 총 계 나. 주요 제품 등의 가격변동추이 (단위 : 원/리터, 원유정제 사업부문) (단위: 원/KG, 석유화학 사업부문) 사업부문 품 목 제 9기 제 8기 제 7기 원유정제 LPG군 PN그룹 경유 그룹 Kero그룹 중질유 등 석유화학 BTX 그룹 폴리에틸렌 폴리프로필렌 EVA ※ 산출기준 : 각 제품의 매출금액을 매출량으로 나누어 산출 ※ 가격변동 원인 : 국제 원유 가격, 환율, 국제 제품가격, 시장상황에 따라 변동 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료 (1) 주요 원재료 등의 현황 (단위 : 백만원) 매입유형 품목 용도 매입액 비율 비고 원재료 콘덴세이트 정유 및 석유화학제품생산 원유 납사 LPG HPC 부원료 부재료 SRN 방향족 부산물 등 합 계 (2) 주요 원재료 등의 가격변동 추이 (단위: USD/BBL, 컨덴세이트 및 원유) (단위: USD/MT, 납사) (단위: 천 원/MT, LPG) 품목 제 9기 제 8 기 제 7 기 컨덴세이트 원유 납사 LPG ※ 산출기준 : 현대케미칼 통관기준(일부 잠정가 포함) 나. 생산 및 설비 (1) 생산능력 (단위: 천 배럴, 정유 및 석유화학(BTX)) (단위: 천 톤, 석유화학(모노머) 및 석유화학(폴리머)) 구분 품목 사업소 제 9기 제 8 기 제 7 기 정유공정 정유 대산 석유화학공정 석유화학(BTX) 석유화학(모노머) 석유화학(폴리머) ※ 생산능력은 「표준 생산능력 × 최대가동가능일수」를 기준으로 표시하였습니다. ※ 제 8기는 상업생산 전 시운전 생산능력 입니다 (2) 생산실적 (단위: 천 배럴, 정유 및 석유화학(BTX)) (단위: 천 톤, 석유화학(모노머) 및 석유화학(폴리머)) 구분 품목 사업소 제 9기 제 8 기 제 7 기 정유공정 정유제품 대산 석유화학공정 석유화학(BTX)
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석유화학(모노머) 석유화학(폴리머) ※ 제 8기는 상업생산 전 시운전 생산실적 입니다 (3) 가동률 구분 품목 제 9기 제 8 기 제 7 기 정유공정 정유류 석유화학공정 석유화학(BTX) 석유화학(모노머) 석유화학(폴리머) ※ 제 8기는 상업생산 전 시운전 가동률 입니다 (4) 생산설비의 현황 등 당사의 생산시설 및 설비는 토지, 건물, 구축물, 기계장치 등이 있으며, 당기말 현재 장부가액은 48,048억원으로 상세 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 구분 당기초장부가액 당기증감 당기상각 당기말장부가액 증가 감소 대산공장 자가 충남 토지 건물 구축물 기계장치 차량운반구 공기구비품 기타유형자산 소 계 서울사무소 자가 서울 공기구비품 소 계 합 계 * 건설중인 자산은 상기 생산설비현황에서 제외하였습니다. (5) 생산설비와 관련한 투자 (가) 진행 중인 주요 투자 - 현재 진행중인 주요 설비 투자건은 없음(나) 주요 투자 계획 (기준일 : 2022년 12월 31일 (단위 : 백만원) 사업부문 계획 명칭 예상투자총액 연도별 예상투자액 투자효과 자산 형태 금 액 2023년 2024년 2025년 콘덴세이트 정제 및 석유화학 제품 생산 생산설비 기계장치,구축물 등 생산성 향상, 에너지 절감 노후설비 보수 등 합 계 ※ 2023년 투자예상금액은 향후 기업여건에 따라 조정될 수 있으며, 2024, 2025년도 예상투자액은 합리적으로 예측할 수 없습니다. 4. 매출 및 수주상황 가. 매출 (1) 매출실적 (단위 : 백만원) 사업부문 품 목 제 9 기 제 8 기 제 7 기 정 유 LPG군 수출 내수 합계 PN그룹 수출 내수 합계 경유 그룹 수출 내수 합계 Kero그룹 수출 내수 합계 기타 수출 내수 합계 석유화학 BTX 그룹 수출 내수 합계 폴리에틸렌 수출 내수 합계 폴리프로필렌 수출 내수 합계 기타 수출 내수 합계 기타 제품 외매출 수출 내수 합계 합 계 수출 내수 합계 (2) 제품의 판매경로 등 (가) 판매경로 판매처 제품군 판매경로 현대오일뱅크 C3, C4, MX, 항공유, 유틸리티, 프로필렌 등 직매 롯데케미칼 직매 현대코스모 톨루엔 직매 해외 벤젠, 에틸렌, 부타디엔 직수출 기타 BZ, PN, 에틸렌, 부타디엔 직매 등 (나) 판매방법 고객의 위치와 판매계약 조건에 따라 Pipe Line 또는 Vessel을 통해 판매합니다. 대금 결제 조건 및 방법은 각 계약에 따라 상이합니다. (다) 판매전략당사는 양 주주사와의 장기계약을 체결하여 안정적인 판매망을 확보하고 있으며, 시황에 따른 내수/수출간 유연한 판매 전환으로 수익 극대화를 실현하고 있습니다. 나. 수주상황 해당사항 없음 5. 위험관리 및 파생거래 가. 위험관리 (1) 회사가 노출된 주요 시장위험 (가) 환율 변동위험 당사는 원유 수입 및 제품 수출이 외화(USD)를 기반으로 이뤄지는 업종 특성으로 인해 환율 변동위험에 노출되어 있습니다. (나) 유가 변동위험 당사는 원유 선적시점과 석유 제품 판매시점 간의 시차로 인한 손익변동 위험, 원유/제품 가격 차이 변동에 따른 손익변동 위험, 고정가 및 전월가 입찰 제품의 가격 변동으로 인한 손익변동 위험에 노출되어 있습니다. (다) 이자율 변동위험당사는 변동금리부 차입금의 이자비용이 변동하는 이자율 변동위험에 노출되어 있습니다. (2) 위험관리 방법, 정책 등 일반적 전략 (가) 위험관리 전략과 방법 당사는 환율, 유가 등 주요 시장위험을 관리하기 위한 리스크관리위원회를 운영하고 있으며, 대내외 거시 경제에 대한 모니터링을 통해 최적의 헷지 전략을 수립하고 있습니다.리스크 관리 전담 부서는 리스크관리위원회에서 결정된 전략을 토대로 헷지 거래를 시행함으로써 노출된 위험을 최소화하고 있습니다. (나) 경영방침상 파생상품거래 제한 내용당사는 사전에 규정된 절차와 전결규정에 의거하여 파생상품 거래를 실시하고 있습니다. (3) 위험관리조직 (가) 위험관리조직의 현황 당사는 리스크예측 및 분석을 통해 국내외 정유, 석유화학시장의 변동에 대응하고 있습니다. 담당부서 담당인원 담당업무 리스크관리위원회
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위원장: 대표이사 위원: 관련임원/팀장 외환리스크관리 유가리스크관리 마진리스크관리 수급최적화팀 10명 유가 시황 분석 및 마진 예측 마진 헷지 전략 수립 리스크 노출 비율 관리를 위한 헷지 전략 수립 (나) 위험관리에 관한 내부운영방침, 관리 및 절차 등 유가, 마진, 환율 등 변동위험이 발생할 수 있는 항목을 리스크로 정의하고, 리스크 회피를 위해 실물조정 및 헷지 실시를 원칙으로 하고 있습니다. 또한 CEO 및 주요 임원으로 구성된 정기/임시 리스크 관리위원회 운영을 통해 보고 및 승인 절차를 거친 후 단계별 대응방안을 수립하고 있습니다. 나. 파생거래 (1) 위험회피목적 또는 매매목적의 파생상품 내역 (기준일 : 2022년 12월 31일) (단위: 백만원, 백만USD, 백만JPY, 백만EUR) 거래목적 계약종류 계약내용 매도 매입 계약단위 계약잔액 계약단위 계약잔액 현금흐름위험회피 제품선도 정제마진 헷지 USD USD 매매목적 통화선도 외화대금 헷지 USD KRW 통화선도 외화대금 헷지 KRW USD 제품선도 임차유 헷지 USD USD (2) 파생상품 자산,부채의 내역 (기준일 : 2022년 12월 31일) (단위: 백만원) 구 분 계약종류 당기손익-공정가치측정금융자산 당기손익-공정가치측정금융부채 파생상품자산 파생상품부채 현금흐름위험회피 제품선도 매매목적 통화선도 제품선도 합 계 (3) 파생상품거래와 관련하여 발생한 평가손익 및 거래손익의 내역 (단위: 백만원) 구 분 계약종류 파생상품관련수익 파생상품관련비용 기타포괄손익(세전) 당기손익-공정가치측정금융자산처분이익 당기손익-공정가치측정금융자산평가이익 당기손익-공정가치측정금융자산처분손실 당기손익-공정가치측정금융자산평가손실 파생상품평가이익 파생상품평가손실 현금흐름위험회피 제품선도 매매목적 통화선도 제품선도 합 계 (4) 타법인 주식 또는 출자증권 등의 취득과 관련하여 체결한 계약 - 해당사항 없음 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요계약 계약상대방 계약목적 계약 내용 계약 체결시기 계약 기간 UOP LLC 공정 License 2014년 2월 10년 UOP LLC 2014년 2월 10년 UOP LLC 2014년 2월 10년 UOP LLC 2014년 2월 10년 UOP LLC 2014년 2월 10년 UOP LLC 2014년 2월 10년 UOP ASIA 2018년 2월 10년 2018년 10월 별도 협의 2018년 12월 별도 협의 AXENS 2019년 2월 별도 협의 2019년 3월 별도 협의 2019년 3월 별도 협의 롯데케미칼 2020년 2월 별도 협의 롯데케미칼 2020년 2월 별도 협의 롯데케미칼 2020년 2월 별도 협의 ※ 기타 경영상의 주요계약 사항은 수시공시사항을 참조하시기 바랍니다. 나. 연구개발활동 (1) 연구개발활동의 개요 당사는 기존 석유화학 사업의 역량 강화와 신규 사업 진출을 위한 지속적인 기술혁신과 연구개발을 진행하고 있습니다. 이를 위해 현대오일뱅크의 중앙기술연구원을 통해 중앙집중형 연구개발을 진행하고 있습니다. 중앙기술연구원의 석유화학연구팀에서는 석유화학 제품 다변화 및 석유제품 생산성 향상 및 신규사업에 관한 연구를 진행하고 있습니다. (2) 연구개발 담당조직 연구소명 소재지 연구분야 연구조직 현대오일뱅크㈜ 중앙기술연구원 (주) 경기도 용인시 기흥구 마북로 240번길17-10현대일렉트릭 용인 R 6층(부) 충남 서산시 대산읍평신2로 182 VLSFO 생산 기술 연구 탈황촉매 개발, 수첨분해촉매 개발 폐촉매 재생 기술 공정촉매 최적화 기술 기회원유 처리 기술, 윤활유 기술, 고효율 메탄올 생산 기술, 수소에너지, 이산화탄소자원화, 화이트 바이오 고부가 용제 개발, 불용성유황 생산 기술, 개질 아스팔트 생산 기술, 석유화학 제품 다변화 석유제품 생산성 향상 기술 정유기술연구팀 그린테크연구팀 석유화학연구팀 연구기획과 (3) 연구개발비용 해당사항 없음 (4) 연구개발실적 현대오일뱅크 중앙기술연구원은 폴리머, 모노머 제품 등의 기술 확보를 통해 경쟁력을 확보하는 동시에 미래 신사업/친환경 대응 기술을 개발하고 있습니다. 연구소명
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연구과제명 연구결과 및 기대효과 중앙기술연구원 석유화학 제품 다변화 석유화학 신사업 발굴 및 고부가 특수제품 개발, 고부가 폴리머 개발로 제품 다변화, 수익개선, 신규 시장 개척 기대 7. 기타 참고사항 가. 지적재산권 관리정책 등 당사는 당기말 현재 상표권 등의 지적재산권을 보유하고 있지 않습니다. 나. 회사의 영업활동에 관한 규제사항 당사는 2014년 7월 1일 현대중공업 기업집단에 계열편입되어 계열회사간 상호 출자 및 채무보증이 금지되는 등 관련 규정에 따른 규제를 적용받고 있습니다. 다. 환경관련 규제 사항 (1) 대기관리 2020년부터 대기관리권역법에 따라 대기오염물질 배출총량관리제가 시행되었습니다. 이에 당사는 중부권에 총량관리사업장으로 신규 편입되어 대기오염물질(NOx)에 대한 배출권을 할당 받았으며, 매년 배출권 범위 내에서 배출 물질을 관리하고 있습니다.당사는 대기환경보전법, 환경오염시설의 통합관리에 관한 법률 등의 환경 정책에 차질없이 대응하고 있습니다. 대기로 배출되는 오염물질 발생 최소화를 위하여 Ultra Low NOx 버너, 질소산화물 저감장치(SCR), 악취저감 소각설비(RTO), 전기 집진기(EP)를 설치·운영하고 오염물질 발생이 적은 기체연료를 사용하고 있습니다. 또한, 대기 자동측정망(TMS: Tele-Monitoring System)을 설치하여 상시 환경 감시 활동을 수행하고 대기환경 개선을 위한 지속적인 시설 보완 등의 중장기 환경투자 계획을 수립하여 운영중입니다. (2) 기후변화 대응 당사는 온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률에 따른 배출권 할당대상업체로 편입되어 매년 온실가스 배출량과 에너지 사용량을 인증받고 이에 해당하는 탄소배출권을 정부에 제출하고 있습니다. 배출권거래제 대응을 위하여 외부 컨설팅을 진행하고 사업장의 배출량 원단위를 자체 목표 수립하여 지속 관리하고 있습니다. 또한, EMS(Energy Management System)를 도입하여 온실가스감축 사업을 발굴하고 이에 대한 중장기 온실가스 감축계획을 수립, 시행하고 있습니다. 당사는 지속적 성장을 추구하는 한편 온실가스 감축을 위한 노력을 기울여 나갈 계획입니다. (3) 유해화학물질 관리 공정에서 비산되는 유해화학물질의 체계적인 관리를 위하여 비산배출원 관리시스템(LDAR) 및 적외선 가스누출감지 카메라를 활용하여 비산배출원에 대한 점검 및 개선활동을 실시하고 있습니다. 또한, 화학물질관리법에 따라 유해 화학물질 취급시설 기준 준수, 전 종업원에 대한 안전교육 등을 실시하여 제품의 생산, 보관, 운송 등 화학물질 취급 과정에서 발생가능한 화학사고를 미연에 방지하고 있으며, 화학사고 발생 시 효과적인 대응을 위하여 자체 방제계획을 수립하고 인근사와의 지원/협조 방안을 마련하여 사고 대비에 만전을 기하고 있습니다. (4) 수질관리 환경오염시설의 통합관리에 관한 법률에 따른 배출허용기준을 준수하기 위하여 폐수처리장의 최적 방지시설을 통하여 수질오염물질을 저감하고 있습니다. 또한, 지속적인 수질오염물질 저감 활동을 통해 방류수의 오염농도를 법 기준 대비10~20% 수준으로 관리 될 수 있도록 운영하고 있습니다. 물환경보전법에 따라 수질오염물질 전 항목에 대하여 자가측정을 실시하고 수질 모니터링 시스템(TMS)을 적정 운영, 관리하고 있습니다. (5) 폐기물관리 당사는 폐기물의 발생부터 보관, 운반, 처리의 과정에서 폐기물관리법에 따른 법적 기준을 준수합니다. 폐기물 보관장 시설 기준, 폐기물 분리 보관 및 보관기간을 엄수하며, 침출수가 유출되거나 화재가 발생하지 않도록 모니터링 등 적절한 조치를 수행하고 있습니다. 또한, 현장실사에서 폐기물 적정처리 여부가 검증된 운반/처리 업체를 통해 폐기물을 배출하고 있습니다. 사업장 외부로 배출하는 폐기물에 대하여 시스템을 이용한 모니터링을 통해 배출량을 철저히 관리하고 있으며, 폐기물 재활용 처리 확대를 위해 성분분석, 업체 발굴 등의 노력을 지속적으로 하고있습니다. (6) 해양오염 관리 오일 누출 등 발생할 수 있는 해양사고에 대비하여 흡착제, 오일펜스 및
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유회수기를 포함한 자체 방제장비를 보유하고 있으며, 사고 발생시 신속한 초동 대응을 위하여 해양환경관리법에 따른 주기적인 운전원 교육을 실시하고 있습니다. 대형 해양사고에 대비하여 해양환경관리공단에 방제선 위탁배치를 위임하고 자체 훈련을 지속적으로 실시하고 있습니다. (7) 토양 관리 토양환경보전법에 따라 사업장 토양오염 여부의 주기적 측정 및 오염원 추적 관리 등토양오염조사 및 토양정화 업무를 수행하고 있습니다. 저장물질의 누출로 인한 토양오염의 예방 활동에 주력하고 있습니다. 라. 시장여건 및 영업의 개황 (1) 정유 산업 (가) 정유 산업의 특성 정유산업에서 생산되는 석유제품은 자동차, 비행기, 선박 등의 에너지원에서부터 석유화학 제품의 기초원료까지 다양한 용도로 사용되고 있습니다. 정유산업은 막대한 설비 투자비용과 높은 기술수준이 필요한 장치산업이며, 국민 생활에 필수재인 석유제품을 안정적으로 공급하는 공익성이 높은 산업입니다. 석유제품 수요는 글로벌 경기변동과 소비자 소비심리에 영향을 받는 등 국내외 경제상황에 따른 변동성이 있습니다. 또한 석유제품별로 계절에 따라 수요가 유동적으로변하는 특징이 있습니다. 하절기에는 드라이빙 시즌에 따른 수송용 연료 수요가 늘어나고, 동절기에는 난방용 연료 수요가 늘어나는 경향을 보입니다. (나) 정유 산업의 성장성 전세계 석유제품수요는 경제 발전과 함께 지속적으로 성장하고 있습니다. 2000년 7,600만 배럴/일 수준에서 2019년 1억 배럴/일 수준까지 증가하였으며, 2020년에는COVID-19 영향에 따라 경기가 위축되어 9,100만 배럴/일 수준으로 소폭 하락하였습니다. 2021년 2분기 국제유가는 미국과 유럽의 경기 회복에 따른 석유 수요 증가로 소폭 상승하였습니다. 3분기에도 코로나19 백신 보급에 따른 글로벌 경기 회복에 따라 유가와 제품 크랙이 상승하였습니다. 중유를 제외한 전 제품군에서 전분기 대비 개선되었으며, 특히 휘발유, 경유 등 경질유 제품 크랙이 크게 개선되었습니다. 4분기에도 수송 및 산업용 수요 회복으로 제품크랙 강세를 유지하였습니다. 2022년 1분기 경유크랙은 직전분기 대비 배럴당 $9($12.6→$21.6) 상승하였습니다. 특히 3월에는 러시아 우크라이나 전쟁에 따른 러시아산 경유 공급제한으로 유럽의 경유 공급이 감소하여 경유 크랙이 배럴당 $30.8로 크게 상승했습니다.2분기에는 경기회복에 대한 기대로 석유 제품 전반의 크랙이 크게 상승했습니다. 특히 여행수요 및 화물운반 수요 회복으로 항공유 크랙은 직전분기 대비 배럴당 $23($16.2 → $39.2, '21년 평균 : $5.8/배럴) 상승했습니다.3분기 휘발유 크랙은 미국 드라이빙 시즌 종료에 따라 큰 폭으로 하락했으나, 글로벌이동수요 확대로 인해 항공유 크랙은 하락폭이 제한되었습니다. 4분기에는 계절적 수요 및 러시아산 정유제품 제재에 대한 우려로 경유 크랙($41.1→$41.5)이 3분기와 비슷한 수준을 유지하였습니다. (다) 국내외 시장여건 국제유가(Dubai)는 2021년 2분기 이후 백신 접종 본격화 및 주요국의 위드코로나 정책확산으로 수요 회복이 가속화되며 3분기 평균 유가는 $71.6로 상승하였으나, 4분기에는 오미크론 변이로 인한 코로나 바이러스의 재확산으로 유가 상승이 제한되었습니다. 2022년 1분기에는 러시아 우크라이나 전쟁으로 원유 및 천연가스 공급이 감소하여 유가가 큰 폭으로 상승하였습니다. 2분기에는 미국 드라이빙 시즌 도래 및 중국 코로나19 봉쇄 조치 완화에 따른 수요증가와 러시아산 원유 수출 제재에 따른 공급이 감소로 인해 유가가 지속 상승하였습니다. 그러나 3분기부터 미국을 포함한 주요국 금리 인상에 따른 경기침체 우려로 수요가 감소하여 배럴당 $90.9 수준까지 하락하였습니다. 4분기에도 고물가, 금리 인상이 지속되면서 유가는 11월, 12월 연속 하락하였습니다. [ 월별 Dubai 유가 현황, $/배럴 ] 구분 1월 2월 3월 4월 5월 6월 7월 8월 9월 10월 11월 12월 연평균 '19년 '20년 '21년 '22년 * Platts
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고시가격 기준 (2) 석유 화학 산업 (가) 석유 화학 산업의 특성 기초유화산업은 납사(Naphtha) 분해설비를 통해 생산되는 에틸렌, 프로필렌 등의 올레핀계 제품과 납사(Naphtha) 개질설비에서 벤젠, 톨루엔, 자일렌 등의 방향족 제품을 생산하는 기초 소재산업으로, 이를 원료로 폴리에틸렌, 폴리프로필렌 등 합성수지, 합성고무, 합성섬유 등의 화학제품을 생산합니다. 원유 및 초경질유의 일종인 콘덴세이트에서 추출하는 납사를 원료로 사용하는 산업특성상 유가 변동에 민감하게 반응하며, 세계 경제 및 수급조건에 따라 호황과 불황이 주기적으로 반복되고 있습니다. (나) 석유화학 산업의 성장성 국내 기초 유화 산업은 1990년 설비투자 자유화 정책에 따라 수출 주도형 산업으로 전환하게 되었습니다. 2000년대 초반부터 2007년까지 중국을 비롯한 전세계적인 수요 증가로 석유화학 산업은 장기간 호황 국면을 유지하였으나, 2008년 하반기부터 세계 경기침체로 수요가 위축하여 산업이 불황에 접어들었습니다. 2009년 이후에는 중국의 경기부양책 영향 등으로 시황이 회복되었으며, 중국과 중동을 중심으로 한 설비 투자 확대, 유럽 재정위기, 글로벌 경기회복 지연 등으로 시장변동성이 확대되었습니다. (다) 경기변동의 특성 석유화학산업은 전방산업(전자, 자동차, 섬유, 건설 등)에 기초소재를 공급하는 산업으로 산업의 성장성이 국내외 경기변동, 에너지 가격, 전후방 산업의 경영 환경, GDP성장률 및 설비 신증설 등과 밀접하게 연계되어 변동하는 특성을 가지고 있습니다. 투자가 대규모로 이루어지는 장치산업 특성상 주기적(7~10년 주기)으로 수요ㆍ공급의 불균형에 따른 경기순환의 모습을 보입니다. (라) 국내외 시장여건2021년 상반기 석유화학부문은 글로벌 경기 회복에 따른 전방산업의 수요 회복 및 1분기 미국 한파로 인한 대규모 공급 차질이 발생하였고, 역내/외 주요 공급선들의 정기보수 영향으로 제품 마진 강세를 보였습니다. 하반기부터 국내 및 중국의 신증설로인한 공급 증가 및 오미크론 확산세에 따른 물류 대란 악화, 역외향 운임 상승/선박 제한 등의 이슈로 인한 판매 감소 등으로 마진 스프레드는 감소되었습니다.2022년 1분기 방향족 제품인 BZ 스프레드는 유가 변동성 확대에 따라 다운스트림 구매 수요 감소로 직전분기 대비 약보합세 유지하였습니다. MX는 다운스트림인 PX스프레드 강세로 수요는 증가하고, MX 생산 업체들의 정기보수로 인한 공급 감소로 스프레드가 크게 상승하였습니다.2분기에는 코로나19 방역이 완화되고 미국 드라이빙 시즌이 도래하는 등 이동 수요가 크게 증가하였습니다. 이에 따라, 휘발유 블렌딩 원료인 방향족 제품에 대한 수요가 높아졌고, 미국향 수출 수요도 크게 증가하여 MX/BZ 모두 이례적으로 높은 스프레드를 기록하였습니다. (6월 BZ 스프레드 : $511/톤, MX 스프레드 : $497/톤)3분기에는 2분기 폭등한 BZ/MX 가격이 평균 수준으로 하락하였으며, 특히 BZ가격은 다운스트림(SM) 마진 악화에 따른 수요 약세로 인해 더 큰 폭으로 하락하였습니다.4분기에는 중국 PX 업체들의 증설 소식으로 BZ/MX 스프레드 모두 약세를 보였습니다. PX 제품 공급이 증가하면 PX 가격이 하락하고, PX 생산 마진이 감소하게 되어 MX 수요가 감소합니다. 또한, PX 제품 공급이 증가하면 BZ 또한 공급이 증가합니다. 2023년 1월에는 미국 휘발유 블렌딩 원료를 사전에 비축하고자 하는 트레이더들이 출회하여 MX, BZ 모두 스프레드가 상승하였으며, 미국 휘발유 블렌딩 수요가 BTX 제품들의 수요를 지지하여 상반기 전체 강보합세가 예상됩니다. 1분기 폴리머 제품 (LDPE, HDPE,PP 등)의 가격은 춘절 및 중국 동계올림픽 이후 소폭 상승하였으나, 유가 및 납사 가격의 급등으로 스프레드는 큰 폭으로 하락하였습니다. 2분기에는 일부 폴리머 제품 (LDPE, HDPE, PP)이 중국 코로나 봉쇄 및 글로벌 경기침체에 따른 전방산업의 수요 감소로 약세를 보였습니다. 반면, EVA 제품은 중국 및유럽 중심의 신재생
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에너지 부양정책에 따른 태양광 산업의 수요 증가로 강세를 보였습니다. 3분기에는 경기침체 우려 확산으로 폴리머 제품(LDPE, HDPE, PP)의 수요가 감소하였으나, 역내 석화사들의 정기보수 조기 실행 및 감산에 따른 공급 감소로 보합세를 유지하였습니다. EVA의 경우, 태양광 패널의 원료인 폴리실리콘 가격이 중국 전력 차질로 인해 상승하였고, 이는 태양광 패널 업체 가동률 저하 요인으로 작용하여 수요가 둔화되는 모습을 보였습니다. 4분기에는 중국 코로나 방역 정책 강화로 폴리머 제품 (LDPE, HDPE, PP)의 수요가 감소했으나, 12월 중국 리오프리닝 발표 및 춘절 이전 재고 비축에 따른 수요 증가로 보합세를 유지했습니다. EVA는 계절적 비수기 및 연말 재고 관리에 따른 공급 증가로 약세를 보였으나 폴리실리콘 신증설 물량 유입으로 태양광 패널 업체 부담 감소에따른 수요 증가로 스프레드가 개선될 것으로 예상됩니다. (3) 회사의 경쟁우위 요소 범용제품 위주로 되어있는 기존 석유화학산업에서는 가격경쟁력이 중요한 경쟁요소입니다. 현대케미칼은 국내 최초, 납사보다 저렴한 탈황중질유, 부생가스, LPG 등 정유공장 부산물을 원료로 투입함에 따라 가격경쟁력 측면에서 타사 대비 강점을 가지고 있습니다.
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 보고서에서 미래에 발생할 것으로 전망한 활동, 사건 또는 현상은 동 보고서 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 당사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경으로 인한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다. 당사는 동 예측정보 작성 시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무가 없습니다. 결론적으로, 동 보고서상에 당사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 당사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성 시점을 기준으로 작성한 것이며, 당사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음에 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 가. 2022년 경제 현황 2022년 세계 경제는 주요 선진국의 양적 완화 및 확장적 통화정책으로 점진적인 회복세를 보였으나, 우크라이나-러시아 전쟁 및 코로나19 여파로 인한 글로벌 공급망 차질 등의 영향으로 회복세가 제한되었습니다. 특히 하반기부터는 양적완화로 인한 물가 상승을 억제하기 위해 주요국들이 기준금리를 인상하는 등 통화정책 정상화 움직임을 보이며 경기불안이 가중되었습니다. 나. 시장상황 당사의 사업부문은 정유, MX, HPC 입니다. 2022년 전체 매출액에서 정유부문이 차지하는 비중은 44%, MX 부문은 26%, HPC 부문은 30%로 유가, 제품가격, 환율 등의 영향을 많이 받고 있습니다.2022년 국제유가는 우크라이나-러시아 전쟁 영향으로 인한 공급 충격과 코로나19 이후 수요 회복에 대한 기대감으로 전년 대비 강세를 보였으나, 4분기 이후 경기침체우려로 소폭 하락하였습니다. 또한, 항공유 수요 회복으로 등유 크랙이 배럴당 10.3불에서 33.3불로 상승하였습니다.석유화학의 경우, 벤젠과 혼합자일렌(MX) 스프레드는 휘발유 블렌딩 수요의 증가로 강세를 보였으나, 중국의 신증설 물량 및 수요 회복 지연으로 4분기에는 스프레드가 위축되었습니다. 2022년 상업가동을 시작한 HPC는 미국 태양광 수요 증가에 따른 EVA 스프레드 강세 대비 PE 및 PP 시황 부진으로 수익성은 혼조세를 보일 것으로 예상됩니다. 3. 재무상태 및 영업실적 가. 재무상태 (단위 : 백만원) 구 분 2022년 2021년 유동자산 비유동자산 자산 총계 유동부채 비유동부채 부채 총계 자본금 기타포괄손익누계액 이익잉여금 자본 총계 부채비율 2022년 말 현재 당사의 자산 총계는 6조 2,686억 원으로 전년 대비 9.4% 증가하였습니다. 전체 유동자산은 1조 2,639억 원으로 전년 대비 0.8% 감소한 반면 비유동자산은 HPC 사업 투자로 인한 유형자산의 증가로 5조 47억원을 기록하며 전년 대비 12.3% 증가하였습니다. 총 부채는 4조 2,056억 원으로 전년 대비 8.6% 증가하였습니다.유동 부채는 8,808억 원으로 전년 대비 17.6% 감소하였지만, 비유동 부채는 HPC 사업 투자금 확보를 위한 장기 차입금 증가 등으로 3조 3,248억 원으로 전년 대비 18.7% 증가하였습니다. 자본 총계는 2조 630억 원으로 전년 대비 11% 증가하였으며, 부채비율은 203.9%로 전년 대비 4.4%p 감소하였습니다. 나. 영업실적 (단위 : 백만원) 구 분 2022년 2021년 매출액 매출원가 매출총이익 판매비와 관리비 영업이익 당기순이익 영업이익율 당기순이익율 유가 및 제품크랙 상승과 HPC 사업 상업 가동 시작으로, 매출액은 2021년 대비 약 108% 증가한 8조 1112억 원이었으며, 매출총이익은 3,602억원, 영업이익은
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3,328억 원을 기록하였습니다. 당기순이익은 2,020억 원이며, 영업이익률은 3.88%에서 0.22%p 증가한 4.1%를 기록하였습니다. 4. 유동성 및 자금조달과 지출 가. 유동성 현황 2022년 말 현재 현금및현금성자산과 단기금융자산 등으로 구성된 당사의 유동성은 342억원이며, 운영자금 등 자금수요를 충족시킬 수 있도록 유동성 규모를 적정 수준으로 유지하고 유동성에 대해 항시 모니터링하고 있습니다. 나. 자금 조달 2022년 말 순차입금은 약 3조 4,575억원으로 전년대비 약 4,257억원 증가하였습니다. 2022년 말 총부채는 4조 2,056억원으로 전년대비 21.6% 증가하였고, 부채비율은 전년대비 4.4%p 감소한 203.9% 입니다. 자세한 차입금 내역 및 변동내역은 감사보고서 주석을 참조하시기 바랍니다. 다. 주요 자금지출(시설투자) 2022년은 HPC프로젝트 관련 투자를 마무리하고 상업가동을 시작하였습니다. (단위 : 억원) 구 분 2022년 2021년 일반보완투자 대규모투자 부지 및 취득록세 총 계 5. 부외거래 회사에 영향을 미칠 수 있는 중요한 소송사건, 우발채무 등은 사업보고서 'XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항'을 참고하시기 바랍니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 회사의 회계정책 당사는 2014년 1월 1일 이후에 개시하는 연차보고기간부터 국제회계기준을 채택하여 제정한 한국채택국제회계기준 (K-IFRS)을 적용하고 있습니다. 당사가 채택하고 있는 중요한 회계정책의 구체적인 내용은 'III. 재무에 관한 사항 4. 재무제표 및 5. 재무제표 주석'을 참조하시기 바랍니다. 나. 파생상품 및 위험관리정책 'II. 사업의 내용 중 5. 위험관리 및 파생거래'를 참고하시기 바랍니다.
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 가. 사업부문별 현황 당사는 전력변환장치인 SMPS(Switching Mode Power Supply)의 개발 및 제조 전문회사 입니다. SMPS는 반도체 소자의 스위칭 프로세스를 이용하여 전원의 변환을 제어함으로써 고효율, 소형, 경량화에 장점을 갖는 전원장치이며, IT, OA, 가전, 산업용 전자제품에 안정화된 전원을 공급하여 해당제품을 구동하며, 제품의 신뢰성과 수명을 좌우하는 시스템의 핵심부품이라 할 수 있습니다. 당사는 다양한 적용분야 중에서 Display(TV, Monitor), AV(Soundbar, Woofer), Printer, 생활가전, LED조명 등의 SET제품에 적용되는 SMPS에 집중하고 있으며 다양한 IoT 서비스 장비 및 제품군으로 사업부문을 확대해 나가고 있습니다. 나. 산업의 특성 SMPS 시장은 전체 전자산업에 걸쳐 광범위한 수요가 존재하고 세계적인 조사기관들 조차도 정확한 수요를 산출키 어려울 만큼 다양한 제품이 존재하고 있습니다.SMPS는 가전뿐 아니라 정보통신장비 및 산업용 장비 등 전력변화에 민감한 전자제품에 안정적인 전원을 공급하는 장치로 산업용, 발전용, 의료용 등 전기 변환이 필요한 거의 모든 전기·전자제품에 사용 되며 기기에 안정된 전력을 공급한다는 의미에서 시스템의 심장부 역할을 하는 산업이며, 대부분 시스템의 고장 원인이 안정된 전력을 공급해 주지 못하는 데 기인한다는 사실을 고려할 때, SMPS산업은 현대의 전자, 정보통신 산업 발달에 기본적이고 필수적이며 발전의 기반이 되는 산업이라 할 수 있습니다. 다. 산업의 성장성 SMPS는 전자기기에 안정적으로 전력을 공급하여 교류전원의 전력용 반도체 소자를직류전원으로 변환하는 역할을 하므로, 전기공급을 필요로 하는 모든 산업의 핵심 부품인 만큼 다양하고 폭넓은 수요가 존재합니다. 또한, 많은 경우에 있어 시스템의 고장이 안정된 전력을 공급해주지 못하는 데서 비롯되기 때문에 향후에도 전자 기기 Set 시장의 확대와 함께 점진적인 수요 확대가 예상되는 부품입니다. 기존 SMPS 시장은 전자기기의 지속적인 제품라인업 확대와 컴퓨터, 가전, 통신 등 전방산업 발전에 따라 향후 꾸준한 성장세를 유지할 것으로 전망하고 있습니다. SMPS를 사용하는 다양한 전방산업이 존재하나 특히 IT, OA, 산업용 전자제품 및 생활가전의 비중이 높으며, 모바일 시장과 휴대기기 시장에서도 무선 충전, LED BLU 등으로 다양하게 적용 범위가 확대되고 있습니다. 향후 친환경 조명기기, 프리미엄 대형TV, 스마트홈기기 등에 적용되는 사물인터넷 제품은 물론 차량용 반도체, 인포테인먼트 장비, 자율주행자동차 등의 자동차 전장사업 분야로 적용범위가 확대될 것으로 전망되면서 경쟁력 있는 SMPS 제조업체의 시장확대는 가속화 될 전망입니다. 라. 경기변동의 특성 SMPS의 전방산업인 정보통신, 가전 및 사무용기기 관련 산업은 다른 산업과 마찬가지로 국내·외적인 경기변동의 영향을 받습니다. 가전용 기기의 경우 미주, 유럽 등 선진시장과 아시아, 남미 등 성장시장의 경기변동에 따른 SET판매량에 따라 SMPS 제품의 공급량 변동으로 이어지고 있습니다.시장조사기관 마켓앤마켓(MarketsandMarkets)에 따르면, COVID-19 발생 후 2020년 세계디스플레이 시장규모는 1,070억 달러를 형성하였으며, 2021년부터 연평균 성장률 7.3%로성장하여 2025년에 1,520억 달러에 이를 것으로 전망하고 있습니다.2022년도 상반기 이후 COVID-19로 인한 펜트업 수요가 둔화되고 인플레이션과 금리인상 등에 따른 세계적인 경기침체로 단기적으로 불확실성이 확대되고 있는 상황입니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가.주요 제품 및 서비스 1) 가전용 파워제품 회사는 TV, Monitor 등 Display용 SMPS를 전통적인 주력 제품으로 Sound Bar/Woofer 등의 AV용 SMPS, 냉장고/에어컨/청정기 등의 생활/환경가전용 SMPS 등 다양한 품목과 크기의 Set에 적용되는 SMPS, Adaptor, PD
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board 등을 생산하고 있습니다.2) 프린터 및 Air Conditioner용 파워제품회사는 향후 해외 대형 OA업체들에 대한 판매 증가를 기대하는 품목으로서 현재 프린터용SMPS 및 집진용HVPS을 생산하고 있습니다. 3) 조명용 파워제품 회사는 LED Tube와 Ceiling Light Power등 조명용 파워 제품을 생산하고 있습니다. 4) 통신장비회사는 신규사업 확대에 따라 2020년부터 통신장비(AP단말기)를 생산하여 납품하고있습니다. 나. 시장점유율 객관적인 시장규모를 공표하는 연구기관 또는 관계기관의 통계자료가 부족하기 때문에 당사의 객관적인 시장점유율을 산출할 수 없습니다. 다. 신규사업 등의 내용 및 전망 SMPS는 아날로그와 디지털 기술의 복합품으로 모든 IT, 전기 ·전자 산업의 기본이되는 item이며, 이것은 향후 응용 여부에 따라 다양한 신사업 진출의 기반이 될 수 있습니다. SMPS 자체의 복합품적 성격과 회사가 그간 품목 및 거래처 다변화를 통해 획득한 개발 및 제조능력의 결합을 통해 다양한 분야의 신사업 진출이 가능할 수 있을 것으로 전망됩니다.회사는 2018년부터 진행되어 온 태양광인버터 판매 외에 태양광발전 설치사업과 태양광인버터와 PCS(무선통신서비스)를 기반으로 한 ESS 사업, Battery Pack Module 및 BMS(배터리관리시스템)의 개발도 병행하고 있으며 정보통신장비 전문기업인 관계회사와 협업으로 스마트 홈 IoT 서비스를 지원하는 모듈 제품군을 시작으로 향후 스마트 홈, 자동차, 의료 등의 다양한 IoT 서비스 장비 및 제품 등으로 포트폴리오를 확대해 나갈 계획입니다.또한 차세대 전력반도체 분야 해외 전문기업과의 협업을 통해 Digital GaN total solution을 적용한 초슬림·고효율의 경쟁력있는 SMPS와 Adaptor 개발을 진행 중에 있습니다. 차세대 화합물 반도체 소재인GaN(질화갈륨)은 Si(실리콘) 반도체의 물리적 한계를 극복함으로써 시스템의 초고속 스위칭구현으로 전력 절감과 효율을 극대화할 수 있는 소재로 고효율화, 초소형화에 최적인 전력반도체로 주목 받고 있으며 메모리 시장과 달리IT, 자동차, 가전, 신재생에너지 등 다양한 응용분야에서 활용도가 높은 것으로 알려져 있다.회사는 차세대 전력반도체 분야의 독자기술을 Premium Display 부문에 적용을 확대하고 회사의 기술이 특화되어 있는 Adaptor 및 초슬림 SMPS 제품군에 적용을 집중하여 독보적인 SMPS 전문기업으로 발돋움하기 위해 노력하고 있습니다. 라. 주요 제품 매출현황 (단위 : 백만원) 사업부문 주요 제품 매출액 비율 가전기기 OA 통신장비 AP단말기 기타 조명 외 합 계 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료 등의 현황 1) 주요 원재료 매입현황 (단위 : 백만원) 매입유형 품 목 품목구분 제30기 제29기 제28기 주요매입처 원재료 반도체 류 PWM-IC 외 (주)창남아이엔티 등 AL-CAP EL-CAP 삼화전기(주) 등 기타 전기전자물 위 항목 外 (주)케이이씨 등 사양물 (규격 전자물) TRANS 류 (주)코어플러스 등 기구물 (규격 기구물) HARNESS 류 부자재 SOLDER 류 YIK 등 합 계 2) 원재료의 제품별 비중 사업연도 주요제품 원재료명 원재료 비중(%) 2020년 (제28기 ) SMPS 반도체 AL-CAP 기타 전기전자물 사양물 기구물 부자재 2021년 (제29기 ) SMPS 반도체 AL-CAP 기타 전기전자물 사양물 기구물 부자재 2022년(제30기 ) SMPS 반도체 AL-CAP 기타 전기전자물 사양물 기구물 부자재 주) 당사는 SMPS라는 단일품목을 제조하고 있습니다. 매출 시 제품군을 나누는 기준은 수요처의 최종제품에 따른 분류이지 제조원가나 생산공정의 차이로 제품군을 나누는 것은 아닙니다. 3) 주요 원재료 등의 가격변동추이 (단위 : USD) 매입유형 품 목 품목구분 제30기 제29기 제28기 원재료 반도체 류 PWM-IC외 FET 류 AL-CAP EL-CAP 기타 전기전자물 MLCC 위 항목 外 사양물 (규격 전자물)
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TRANS 류 기구물 (규격 기구물) HARNESS 류 부자재 SOLDER 류 주) 품목별 주력 구매제품의 실구매가격 추이로 총매입액을 수량으로 나눈값이며 당기 가격변동으로 인해 원가에 큰 영향을 미친 원재료를 추가하였습니다. 나. 생산 및 설비 1) 생산능력 및 생산실적 (단위 : 천개, 백만원) 구 분 제30기 제29기 제28기 수량 금액 수량 금액 수량 금액 심양공장 생산능력 생산실적 가동율 청도공장 생산능력 생산실적 가동율 베트남공장 생산능력 생산실적 가동율 주1) 수량은 완제품 기준입니다. 주2) 당사는 생산을 위해 중국현지 자회사에게 사급자재 공급을 통한 OEM거래를 진행하고 있습니다. (1) 생산능력 산출 기준 1) 평균 사내 가동 가능시간을 기준으로 생산 능력을 계산하였습니다. 2) 실적 및 능력은 완제품을 기준으로 하였습니다. 3) 설비투자가 없었음에도 불구하고 생산기술(숙련도)의 발전으로 Line Speed가 빨라질 경우 생산능력이 향상됩니다(Line Speed는 현재보다 더 증가될 수 있음). (2) 연간 생산능력 산출 방법 1) Test Tact time * (계획)가동율 * (계획)수율 * 근무일수 * 년 총시간 2) Test Tact time은 2차 Test 설비인 Auto tester를 기준으로 계산하고 연평균 근무일수는 22일*12, 수율 85%, 가동율 95% 가정하였습니다. 3) 제품별 Tact time이 상이하여 각 공장별 평균 S/T 산출에 가장 부합하는 대량생산모델 을 기준으로 설정하였습니다. 2) 생산설비 현황 등 당사는 서울본사에서 경영, 영업, 연구개발, 구매 등의 관리업무를 진행하며 제조와 관련된 사항은 중국 심양 및 청도와 베트남 하노이에 위치한 자회사에서 진행하고 있습니다. 따라서 본사에 보유 또는 구축한 설비는 대부분 소액의 연구개발용이며 주요생산설비는 중국현지공장에 위치하고 있습니다. (단위 : 백만원) 사업소 자산항목 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증가 당기감소 당기상각 기말장부가액 비고 서울 토지 자가보유 서울시 금천구 건물 자가보유 서울시 금천구 기계장치 자가보유 서울시 금천구 차량운반구 자가보유 서울시 금천구 비품 자가보유 서울시 금천구 공기와기구 자가보유 서울시금천구 시설장비 자가보유 서울시금천구 합 계 주) IFRS 제1116호의 적용에 따라 재무제표(유형자산)에 반영된 리스자산에 대한 사용권자산 인식분은 제외하였습니다. 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 (단위 : 백만원) 사업부문 매출유형 품 목 제30기 제29기 제28기 SMPS 제품매출 SMPS 수 출 내 수 합 계 나. 판매경로 - 국 내 : 생산자(외주생산) --> 당사 --> 거래처 - 해 외 : 생산자(외주생산) --> 당사 --> 거래처 생산자(외주생산) ----------> 거래처 ※ 관계회사, 대리점, 도매상 등의 별도 판매경로가 없고 전부 당사가 직접 매출 까지 진행합니다. 다. 판매방법 위탁매출, 할부매출, 시용매출, 예약매출 등 특수한 판매방법을 채택하고 있지 않 으며 전량 주문생산판매로 진행합니다. 라. 수주상황 본 보고서 제출일 현재 주문생산에 의한 장기매출계약, 장기공급계약 수주현황은 습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 주요 시장위험 내용 당사는 대부분의 매출과 매입이 외화거래로 이루어지고 있기 때문에 환율 변동이 현금흐름(Cash Flow)에 미치는 영향이 큽니다. 이에 당사는 외화 수입·지출 Matching을 통해 환위험 리스크 발생 규모를 축소하는데 주력하며, 파생상품을 활용한 환헷지는 하지 않는 것을 원칙으로 하고 있습니다. 나. 위험관리 방식 및 조직 당사는 경영지원팀에서 환율 및 환리스크 변동, 환차손익 현황 및 영향을 분석하 여 관리하고 있습니다. 다. 파생상품에 관한 사항 당기말 현재 당사의 파생상품 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구분 제30기 제29기 파생상품자산 파생상품부채 주) 파생상품은 당사가 발행한 복합금융상품(전환사채)으로부터 분리한 전환권 대가 및 옵션에 대한 내재파생상품으로 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'을 참고하여 주시기
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바랍니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요계약 등 공시서류 작성기준일 현재 당사의 재무상태에 중요한 영향을 미치는 비경상적인 중요계약은 없습니다. 나. 연구개발활동 1) 연구개발 활동의 개요당사의 현재 연구개발 활동은 가전용 SMPS 연구를 주축으로 하고 있으며, 이 밖에 신재생에너지, 통신분야, 전장 등 다양한 분야의 SMPS 개발을 위한 연구 프로젝트를 수행하고 있습니다. 2) 연구개발 담당조직 연구소 개발운영팀 영상팀 가전팀 3) 연구개발비용 (단위 : 백만원) 과 목 제30기 제29기 제28기 비 고 원 재 료 비 인 건 비 감 가 상 각 비 위 탁 용 역 비 기 타 연구개발비용 계 회계처리 판매비와관리비 제조경비 개발비(무형자산) 연구개발비 / 매출액 비율 [연구개발비용계÷당기매출액×100] 4) 연구개발실적 제 품 군 개발중 규격승인 양산중 가전용 OA용 기타 합 계 7. 기타 참고사항 가. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 공시대상 기간 동안 해당사항이 없습니다.
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 회사가 동 사업보고서에 기재한 예측정보는 합리적인 근거와 가정에 따라 성실하게 기재되었으며, 허위의 기재 또는 중요한 기재 사항을 누락하지 않았습니다. 동 예측 정보는 미래의 경영 상황과 관련하여 여러 가정에 근거하고 있으므로 이러한가정들은 향후 경영 상황 및 환경의 변화에 영향을 받아 변경될 수 있어 부정확한 정보가 될 수도 있습니다. 따라서 이러한 예측 정보는 실제 결과와 중요한 차이가 발생할 수 있는 위험을 포함하고 있으며, 동 예측 정보에 대해 작성 시점 이후에 발생하는위험 또는 불확실성을 반영한 예측 정보에 대한 기재사항을 정정하여 공시할 의무는 없습니다.동 보고서에 기재된 예측 정보는 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것으로, 위험요인이나 예측정보를 추가적으로 기재할 의무가 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 회사의 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표 및 부속명세서에 대하여도 면밀히 검토하였습니다. 경영활동에 중대한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대하여는 그 내용을 면밀히 검토하는 등 적정한 방법으로 회사경영에 대한 내용을 진단하였습니다. 2022년은 글로벌 경기침체, 장기화하는 러시아-우크라이나 전쟁, 기후변화와 코로나 19 팬데믹 등 수많은 불확실성이 확대되며 어려운 경제여건이 지속되었습니다.이러한 불안정한 여건 속에서도 회사는 명확한 방향성과 충분한 소통을 통해 연결기준 매출액은 전기대비 1.6% 증가한 2,110억원을 달성하였으며 주요 원자재의가격상승과 수급이슈, 현지생산법인 손실에도 불구하고 영업이익은 전기대비 3% 증가한 57억을 기록하며 상승그래프를 이어가고 있습니다.2023년에도 세계 경제의 불확실성은 상당할 것으로 전망됩니다. 그럼에도 불구하고 회사는 성장과 이익증대를 위를 위해 지속적인 기술개발과 투자 및 인력운영의 효율성을 제고하고, 급변하는 전방산업의 패러다임에 맞춰 미래성장 동력을 확보할 수 있도록 노력할 예정입니다. 3. 재무상태 및 영업실적 (연결기준) 가. 재무상태 (단위 : 백만원) 구 분 제 30 기 제 29 기 전년대비증감 증감율 자산총계 - 유동자산 - 비유동자산 부채총계 - 유동부채 - 비유동부채 자본총계 부채와 자본총계 부채비율 자기자본비율 - 회사의 연결기준 자산총계는 1,422억으로 전년 대비 9.5% 감소하였습니다.이는 전년도 08월 고금리에 따른 금융비용 최소화를 위해 차입금 50억원을 상환하고 11월에 투자자의 협의에 의해 제10회 전환사채(100억)를 만기전 취득하였으며 지속적인 적정재고 관리를 통해 유동자산 위주로 자산이 감소하였습니다.- 부채총계는 511억으로 전년대비 약 30% 감소하였으며 그 사유는 상기 차입금 등의 상환 및 재고관리에 따른 매입채무 감소에 기인한 것이며 이에 따라 부채비율도 전년대비 약 30% 감소하였습니다.- 자본총계는 910억으로 전년대비 8% 증가하였으며 이는 2022년초 7회 전환사채의 전환청구권 행사와 11월 제3자배정 유상증자(45억 규모)에 따른 것입니다. 과목 산식 제30기(2022년 연결) 제29기(2021년 연결) 유동비율 유동자산/유동부채*100 부채비율 부채총계/자기자본*100 자기자본비율 자기자본/총자산*100 차입금의존도 차입금/총자산*100 총자산증가율 당기말총자산/전기말총자산*100 나. 영업실적 (단위 : 백만원) 구 분 제 30 기 제 29 기 증 감 증감율 매출액 매출원가 매출총이익 영업이익 법인세비용차감전순이익 법인세비용(수익) 당기순이익 2022년 상반기 이후 코로나19 펜트업 수요가 주춤하고 세계경기침체 영향으로 매출 및 이익율의 증가가 둔화되었습니다. 연결기준 매출액은 전기대비 1.6% 증가한 2,110억원을 달성하였으며 주요 원자재의가격상승과 수급이슈, 현지생산법인 손실 이슈로 인해 영업이익은 전기대비 3% 증가한 57억을 기록하였습니다. 당기순이익은 지분법투자주식의 평가손익 등과 법인세비용으로 인해 전년대비 30% 감소한 16억을 기록하였습니다.
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과목 산식 제30기(2022년 연결) 제29기(2021년 연결) 매출액영업이익률 영업이익/매출액 매출액순이익률 당기순이익/매출액 총자산순이익률 당기순이익/총자산 ROE 당기순이익/자기자본 총자산회전율 매출액/총자산 1.5회 1.3회 다. 신규사업 및 중단사업 해당사항 없습니다 라. 환율 변동 영향 당사는 대부분의 매출과 매입이 외화거래로 이루어지고 있기 때문에 환율 변동이 현금흐름(Cash Flow)에 미치는 영향이 큽니다. 이에 당사는 외화 수입·지출 Matching을 통해 환위험 리스크 발생 규모를 축소하는데 주력하며, 파생상품을 활용한 환헷지는 하지 않는 것을 원칙으로 하고 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채, 현지생산법인에 대한 순투자와 관련하여 발생하고 있습니다. 회사는 연결회사 내의 회사들이 각각의 기능통화에 대한 외환위험을 철저히 관리하여 환위험에 노출되지 않도록 관리해 나갈 예정입니다. 4. 유동성 및 자금조달 가. 유동성 현황 (단위 : 백만원) 구 분 제 30 기 제 29 기 현금및현금성자산, 단기금융상품 유동비율 순차입금비율 (차입금-현금성자산)÷자본 △4.43% △4.98% 2022년말 현재 회사의 현금 및 현금등가물은 전년기말 대비 33% 감소하였습니다. 이는 영업활동을 통한 자금유입과 하기 외부자금 조달에도 불구하고 고금리에 따른 금융비용 절감을 목적으로 금융기관 차입금(50억)의 상환과 투자자 요청에 의한 제10회 전환사채(100억)의 상환, 기타 현지법인에 대한 시설투자 등으로 자금보유액이감소하였습니다.회사는 2023년 안정적인 영업활동과 수익율 개선, 철저한 재고자산 관리를 통해 단기 운전자금과 유동성을 확보해 나갈 예정으로 2023년 대규모 투자를 계획하고 있지않기 때문에 향후 cash flow 및 유동성이 꾸준히 좋아질 것으로 예측하고 있습니다. 나. 자금조달 현황 (단위 : 백만원) 조달원천 기초잔액 신규조달 상환 등 기말잔액 비고 금융기관 무역금융대출 포함 제7회 전환사채 전액 전환 제9회 전환사채 제10회 전환사채 전액 상환 제11회 전환사채 유상증자 제3자배정 유상증자 합계 회사는 본 보고서의 공시대상 기간에 시설자금 및 운영자금 확보를 목적으로 2022년 6월에 100억 규모의 제11회 전환사채를 발행하였으며 2022년 11월에 생산 및 연구·품질설비 확충과 운전자금 용도로 45억 규모의 제3자배정 유상증자를 실시하여 자금을 조달하였습니다. 5. 부외거래 당사의 재무제표에 표시되지 않은 부외거래는 없습니다. 장부에 기재되지 않은 사항은 'XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항을 참고하시기 바랍니다. 6.그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 당사의 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석' 및 '5. 재무제표 주석'을 참조하시기 바랍니다. 나. 환경 및 종업원 등에 관한 사항 본 보고서의 공시대상기간 주요 핵심인력 이동사항 등 유의한 종업원 관련 변동사항은 없습니다. 다. 법규상의 규제에 관한 사항 당사의 사업과 관련된 법규상 주요 규제내용은 'XI. 그밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항'의 '5. 제재현황 등 그 밖의 사항'을 참조하시기 바랍니다. 라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 당사의 주요 파생상품 및 위험관리정책은 'II. 사업의 내용'의 '6. 시장위험과 위험관리' 및 '7. 파생상품부채등에 관한 사항'을 참조하시기 바랍니다
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 2014년 5월에 설립되었으며, 임상시험관련 비즈니스로 시작하여 고객의 니즈를 만족시키기 위한 제품개발 및 인허가를 위한 맞춤 컨설팅 업무를 도입하여 임상 CRO로서의 전문성을 높이고 서비스 영역을 확대함으로써 고객과 함께 성장하는 기업이 되기 위하여 노력하고 있습니다. 제품개발 컨셉부터 임상운영, 인허가를 포함하여 각 단계별 효율적 관리를 통해 신약 및 제품개발에 대한 one-stop 서비스를 제공함으로써 다양한 고객과 긴밀한 협조를 맺고 있으며, 이를 위하여 전문인력 구성과 더불어 연구자문 그룹을 구축하고 있습니다. 당사는 의약품개발에 필요한 임상시험 대행 CRO(Contract Research Organization) 사업과 안전하고 효과적인 바이오의약품 개발을 병행하고 있는 바이오벤처입니다.기업부설연구소를 중심으로 open innovation을 통하여 기술도입한 제품들의 연구개발을 지속하고 있으며, 자체 신약개발을 위한 역량을 확충하고 있습니다. 기초연구부터 비임상 연구를 진행하고, 전문적인 역량을 갖춘 당사의 임상 CRO 경험과 인허가 컨설팅의 노하우를 접목하여 신속하게 연구개발을 진행하고 있습니다. 가. CRO 사업부문 당사는 제약회사/바이오벤쳐/의료기기 회사 등의 신약 개발을 위한 임상시험 의뢰를 받아 임상시험 진행을 위한 시험계획서, 증례기록지, 인허가 컨설팅, 임상시험 기관 관리 및 모니터링, 데이터 관리를 수행합니다. 당사는 설립부터 현재까지 품목허가용 임상시험(1상~3상) 대행용역을 중점적으로 수행하면서 다양한 경험과 우수한 핵심인력을 보유할 수 있게 되었습니다. 이로 인해 국내외 주요 제약회사 등과 품목허가용 임상시험 용역을 지속적으로 수주하고 있습니다. 신약 사용을 위해서는 우선 약물의 효능이 증명되어야 하며, 또한 약효가 있다 할지라도 안전하지 않다면 허가될 수 없습니다. 결국 신약의 사용 허가를 위해서는 그 약의 효과와 안전성을 증명하는 과정이 필수적이며, 이 과정을 임상시험이라고 합니다. 신약 허가를 받기 위한 임상시험은, 임상시험을 시작하기 전 단계부터 허가기관(한국은 식품의약품안전처)에 임상시험 승인신청을 하도록 되어 있으며 엄격한 과학적 윤리 규정에 따라 실시됩니다. 식품의약품안전처에 따른 임상시험의 절차는 다음과 같습니다. 순서 임상시험 승인절차 임상시험의뢰자는 임상시험계획서를 작성하여 식품의약품 안전처와 실시기관 내 임상시험심사위원회(IRB)에 승인신청을 합니다. 식품의약품안전처와 실시기관 내 임상시험심사위원회(IRB)에서는 임상시험계획서를 세밀히 검토 후 승인여부를 결정합니다. 임상시험의뢰자는 신약후보물질에 대한 안전성과 유효성을 검증하기 위해 시험책임자에게 임상시험 실시를 요청합니다. 시험책임자는 피험자에게 임상시험에 대해 충분히 설명한 후 동의서를 받으며, 임상시험계획서에 따라 과학적이고 윤리적인 임상시험을 진행합니다. 임상시험과 관련하여 식품의약품안전처는 임상시험 실시기관, 임상시험의뢰자, 시험책임자등에 대한 실태조사를 실시할 수 있습니다. 식품의약품안전처의 신약후보물질의 안전성과 유효성을 평가하여 신약허가 여부를 결정하고, 신약허가를 받은 후 판매할 수 있습니다. 나. 신약개발사업부문 당사는 적극적인 open innovation을 통해 가톨릭대학교로부터 2016년에 윤부줄기세포치료제를 도입했고, 2021년 6월 현재 임상2상에 대한 계획을 승인받았습니다. 방광암, 대장암, 간암등의 치료에 사용될 수 있는 항암백신는 서울대학교 의과대학으로부터 특허권을 양도받아 연세대학교 세브란스 병원과 동물시험을 진행하고 있습니다. 또한, 부산대학교 약학대학으로부터 MRSA(Methicillin Resistant )에 대한 전용실시권을 확보하여 공동개발을 진행하고 있습니다. 당사는 임상시험 CRO로서의 경험을 바탕으로 줄기세포치료제, 백신 및 항암백신을 개발하는 바이오의약품 개발벤처로 자리매김하고 있습니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. CRO사업부문1) 주요 제품 등의 매출현황 (단위 : 천원) 매출유형 품목 2022년(제9기)
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2021년(제8기) 2020년(제7기) 제 품 설 명 매출액 비율 매출액 비율 매출액 비율 연구대행용역 임상대행용역 기타 PTF 계 2) 주요 제품 등의 가격변동추이 당사는 임상시험대행업체로 고객사의 요구 범위 및 프로젝트 범위에 따라 가격이 달라지기 때문에 단순 가격 비교는 적절하지 않아 기재를 생략하였습니다. 나. 신약개발사업부문1) 주요 신약 파이프라인 현황 구 분 파이프라인 적응증 개발단계 세포치료제 윤부줄기세포치료제 윤부줄기세포결핍증 임상2상 백신 MRSA 백신 S. aureus 로 인한 질환의 예방 비임상 효력 재조합 결핵백신 결핵의 예방 세포주 개발 RSV 백신 호흡기합세포 바이러스에 의한 질환 예방 비임상 효력 항암제 항암백신 방광암, 대장암 및 신장암등의 치료 비임상 효력 2) 주요 제품 등의 가격변동추이 당사는 줄기세포치료제, 백신 및 항암백신을 개발하고 임상 진행 중인 회사이므로, 수익성에 영향을 미치는 제품 또는 서비스의 판매가격의 변동추이를 산정할 수 없어 기재하지 않습니다. 3. 원재료 및 생산설비 가. CRO사업부문1) 주요 원재료 당사가 수행하는 임상시험 대행 용역은 인적자원을 활용하기에 생산활동과 관련한 원재료의 현황이나 원재료의 제품별 비중을 산정하기는 어렵습니다. 단, 임상시험 대행 용역에 필요한 번역/통역/DM/프로그램 사용료 등을 외주 대행을 하고 있습니다. 2) 매입 현황 (단위 : 천원) 매입유형 품 목 구 분 2022년(제9기) 2021년(제8기) 2020년(제7기) 외주가공비 번역/통역/DM/프로그램 사용료 등 국내 수입 계 3) 가격변동 추이 및 가격변동 요인 당사는 인적자원을 활용한 임상시험 대행 용역을 제공하고 있으므로 해당사항이 없습니다. 가. 신약개발사업부문1) 매입 현황 당사의 주요 영업활동은 신약연구개발로서 사업보고서 공시대상기간 중 생산 및 판매 중인 제품이 없어 원재료의 매입에 관한 해당사항이 없습니다. 2) 생산 및 설비에 관한 사항 당사는 신약개발연구소에서 연구개발 등의 사업활동을 수행하고 있고, 줄기세포치료제 임상을 위한 GMP공장은 외주 생산기관에 시료 생산을 위탁하고 있습니다.주요 사업장 현황 지역 사업장 소재지 국내 본사 서울특별시 마포구 마포대로 78, 경찰공제회 자람빌딩 신약개발연구소 서울특별시 서초구 반포대로222 가톨릭대학교 옴니버스파크 연구동B1029 보고기간말 현재 당사의 주요 시설 및 설비의 장부가액은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구분 자산형태 2022년 2021년 2020년 유형자산 시설장치 비품 리스사용자산 소계 무형자산 산업재산권 소계 합계 당사의 주요 시설 및 설비의 주요증감사유는 신약개발연구소의 확장 이전으로 인한 연구소 임대 및 연구 장비 취득에 의한 것이며, 주요 연구 장비는 MRSA 백신 개발 및 RSV 백신의 공정개발에 사용할 계획입니다. 4. 매출 및 수주상황 당사는 CRO사업부문에서만 매출이 발생하고 있기에 신약개발부분에 대한 내용은 포함되지 않았습니다. 가. 매출 개요 1) 판매방법 및 판매경로 구분 내용 판매방법 직접생산 후 판매 판매경로 직접판매(100.0%) 국내/국외 매출비율 국내 100.0% / 수출 0.0% 2) 품목별 매출 (단위 : 천원, %) 구분 품목 매출액 매출비중 주요품목 2019년 용역 기타 합계 2020년 용역 기타 합계 2021년 용역 기타 합계 2022년 용역 기타 합계 나. 매출실적 1) 매출 실적 (단위: 천원) 매출유형 품목 2022연도(제9기) 2021연도(제8기) 2020연도(제7기) 연구대행용역 수 출 내 수 합 계 PTF매출 수 출 내 수 합 계 합계 수 출 내 수 합 계 2) 주요 매출처 등 현황 (단위: 천원, 천달러) 매출유형 품목 매출처 2022년 2021년 2020년 연구대행용역 국내 A사 B사 C사 D사 E사 기타(개수) 수출 기타(개수) 소계 PTF매출 국내 기타(개수) 소계 합계 3) 수주현황당사의 수주현황은 하기와 같으며, 세부 사항은 고객사와의 계약관계 및 영업상의 기밀로 기재하지 않았습니다. (단위: 천원) 구분 수주총액 수주잔고 수주내역
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5. 위험관리 및 파생거래 당사는 보고서 제출일 현재 파생상품 및 풋백옵션 등 거래가 없습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요 계약 당사는 보고서 제출일 현재 회사의 재무상태에 영향을 미치는 비경상적인 중요 계약이 존재하지 않습니다. 나. 연구개발활동 (1) 연구개발 담당조직(가) 연구개발 조직 개요 당사의 연구개발 조직은 연구 및 개발 과제를 수행하는 연구소, 라이선스 인/아웃 업무를 하는 전략기획실 그리고 개발 중인 의약품의 인허가를 담당하는 Medical RA본부로 구성되어 있습니다. [ 연구개발 조직 별 주요 업무 ] 조 직 팀 명 세부내용 주요 업무 신약개발본부 연구소장 연구과제관리 과제기획 및 신규과제 발굴 연구총괄, 연구개발관리 신약개발팀 MRSA 백신 개발 및 외부 연구용역과제 관리 RSV 백신 개발 및 외부 연구용역과제 관리항암백신 개발 및 외부 연구용역과제 관리 재조합 결핵백신개발및외부연구용역과제관리 연구개발 업무 수행 인허가 업무 RQA팀 윤부줄기세포치료제 개발 및 생산 관리 연구개발 문서관리 CMO 계약 및 업무관리 연구개발관리 문서관리 연구지원팀 연구개발예산관리 국책과제 협약 및 진도보고, 비용관리 예산 수립 및 비용관리 Medical RA팀 윤부줄기세포 임상 IND 및 생산관리 윤부줄기세포 생산 관리 인허가 업무 대응 (나) 연구개발 인력 현황보고서 제출일 현재 박사 5명, 석사급 5명 등 총 14명의 연구인력을 보유하고 있으며, 상세 현황 및 변동현황은 아래와 같습니다. 학력 박사 석사 학사 기타 인원수 (다) 핵심 연구 인력 직위 성명 담당업무 주요경력 주요연구실적 연구소장 최기섭 R 총괄, 과제관리 녹십자 종합연구소 녹십자 웰빙 GLO 팀장 現 클립스비엔씨 연구소장 DTaP 백신개발 Tdap 백신개발 성인용Td개발 및 상업화 탄저백신 개발 BCG 백신 개발 RQA팀장 오유미 세포치료제 개발 (CMC) 인허가 자료 분석 품질보증 (주)네오나노메딕스 QA 에이비온(주) QA 젬백스앤카엘 CMC UCB Korea QA 아피메지(주) PM 인솔주식회사 PM (주)성일인터내셜날 PM 줄기세포치료제 임상 수행 인허가 제출 자료 작성 (CMC) 항암제 (의약품) 개발 RQA팀원 박세진 세포치료제 개발 (CMC, 비임상) 인허가 자료 분석 정부과제 관리 한국원자력의학원 연구원 유틸렉스 선임연구원 줄기세포치료제 임상 수행 항암제 연구 개발 신약개발팀장 김승범 팀 운영 균주 개발 배양 공정 개발 대한뉴팜 팀장 켄서롭 팀장 RT-PCR 진단kit 제작 효소 개량 신약개발팀원 이건중 배양 및정제공정 개발 세레스에프엔디 방선균 배양을 통한 항생제 전구물질 생산 신약개발팀원 이정민 분석 및 시험법개발 엔젠바이오 결핵진단 kit 개발 COVID-19 진단 kit 개발 신약개발팀원 임재현 인허가 전략수립 식품의약품안전처연구관 바이오의약품 인허가(CMC, 비임상) 신약개발팀원 MRSA 백신개발 웁살라 대학교(스웨덴) 석사 웁살라 대학교(스웨덴) 학사 MRSA 백신개발 K. pneumoniae 항생제 저항성 연구 신약개발팀원 최혜지 균주개발 조선대학교 화학공학 학사 전남대학교 생명공학 석사 전남대학교 생명공학 박사 재조합 hFGF 생산 균주 개발 재조합 섬유아세포 7인자 개발 신약개발팀원 지혜선 분석 및 시험법개발 단국대학교 식량공학 학사 수두바이러스 표준 시험법 개발 백일해 표준 시험법 개발 연구지원팀장 이영수 연구 관리 정부과제 관리 가톨릭대학교 백신바이오연구소 가톨릭대학교 연구기획팀 연구과제 관리 Medical 본부장 주완석 임상시험 계획 총괄 인허가 전략 개발 세포치료제 개발 (CMC, 비임상, 임상) 식품의약품안전처주무관 성균관대학교 약학대학 초빙교수 파미셀㈜개발본부장 現 클립스비엔씨 Medical 바이오의약품 인허가 인허가 제출자료 분석, 관리 (CMC, 비임상, 임상) 인허가 전략 개발 정부과제 수행 RA팀원 김효정 세포치료제 개발 (CMC) 파미셀 제조공정관리 줄기세포치료제 인허가 인허가 제출자료 작성 (CMC) RA팀원 김오복 세포치료제 개발 (CMC) 서울대 치의학대학원