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중 28%)진행되었으며, 유전자재조합 의약품이 65%, 물학적제제 의약품이 18%, 세포치료제가 13%,유전자치료제 등이 3%를 차지하고 있습니다. 국내 바이오의약품 임상시험 현황(19년).jpg 국내 바이오의약품 임상시험 현황(19년) 줄기세포 연구는 이미 전세계적으로 활발히 추진되고 있는 가운데 미래의 핵심 신 성장동력으로서 산업화 및 시장동력이 가속화되고 있으며, 다양한 분야에서의 줄기세포 활용 기대와 함께 미래에 막대한 경제적 부가가치 창출이 전망됩니다.글로벌 전체 의약품 시작에서 바이오의약품 비중은 12년 20%, 19년 29%, 26년 35%로 예측되며 지속적으로 성장 및 확대될 전망입니다. 글로벌 바이오의약품 시장 규모 및 전망.jpg 글로벌 바이오의약품 시장 규모 및 전망(출처: 한국바이오의약품협회) (4) 질병군별 줄기세포 시장 현황 및 전망질병군별 줄기세포 시장은 정형외과 분야가 33%(45억 달러)로 가장 높은 비중을 차지하고있으며, 그 중에서도 주로 퇴행성 골관절염 치료에 사용됩니다. 안전한 시술, 빠른 치료, 합병증 위험 감소, 비침습적 치료방법 등으로 높은 수요를 보이며시장 성장세를 보이고 있습니다.또한, 자가 재생과 분화라는 특성으로 상처치료에 유망한 치료제로 발전 중이며 노령화 인구 증가 등으로 향후 이 분야의 수요도 높아질 것으로 예상됩니다.그밖에 줄기세포 이식을 통한 백혈병, 림프종 등 다양한 암 치료가 이루어지고 있으며, 새로운 치료법의 수요가 증가함에 따라 시장 성장은 지속 될 것으로 전망됩니다. 질병군별 줄기세포 시장 현황 및 전망.jpg 질병군별 줄기세포 시장 현황 및 전망 (5) 재생의료 시장의 전망헬스케어 측면에서 전 세계적으로 인구 고령화로 인해 치매, 중풍, 파킨슨병 등 노인성 질환과 함께 고혈압, 당뇨, 관절염 등 만성질환의 비중이 빠르게 증가하고 있으며 동시에 GDP 증가로 건강관리에 대한 관심과 소비가 증가할 것으로 전망되면서 줄기세포 등을 이용한 세포치료제 헬스케어 시장의 지속적인 성장이 전망되고 있습니다.상기 시장분석에서 설명한 바와 같이, 바이오산업은 고부가가치의 미래핵심산업으로의 고성장을 나타내리라 기대되는 산업입니다. 생명공학기술은 '바이오테크革命'으로 불릴 만큼 전 사업에 대한 파급력이 크고 21세기 세계시장을 바이오테크 제품이 주도해 나갈 것이며, 첨단 분야 중 높은 성장이 전망되는 미래유망분야입니다.
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 경영진단에 기재한 예측은 당해 공시서류 작성시점의 재무성과에 대한 당사의 의견을 반영한 것으로, 동 예측정보는 미래의 경영환경과 관련된 여러 가정에 근거하고 있으며, 이러한 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들은 예측치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 요인에는 회사 경영성과 등 내부환경과 외부환경 및 기타요인 등이 포함되어 있습니다. 당사는 해당 정보를 동 보고서 기준일을 시점으로 작성한 것이며 기준일 이후에 발생하는 내용에 대하여 수정할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 당사의 이사진들은 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표 및 분석명세서에 대하여도 면밀히 검토하였습니다. 경영활동에 중대한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대하여는 그 내용을 면밀히 검토하는 등 적정한 방법으로 당사 경영에 대한 내용을 진단하였습니다.당사는 자가지방유래 줄기세포를 이용하여 희귀, 난치성 질환에 대한 치료제를 연구, 개발하고 있습니다. 주요 연구개발 현황으로는 중증 퇴행성관절염 줄기세포치료제인 조인트스템이 있으며, 국내 1/2상 임상시험, 국내 2b상 임상시험 완료한 후 2019년 1월 식품의약품안전처로부터 제3상 임상시험계획을 승인받았습니다. 이후 총 252명의 환자들을 대상으로 제3상 임상시험을 진행하였으며, 최종 247명의 환자들에 대한 추적관찰을 완료하고 최종 임상시험을 종료하였습니다. 2021년 8월 식품의약품안전처에 조인트스템의 첨단바이오의약품 품목허가를 신청하여 보고서 기준일 현재 심사가 진행중입니다. 한편, 지난 2020년 국내에서 첨단재생의료 및 첨단바이오의약품의 안전 및 지원에 관한 법률이 시행되면서 당사가 영위하는 사업은 해당 법의 직접적인 규제를 받게 되었습니다. 당사는 동법에 따라 인체세포관리업 허가 및 세포처리시설 승인을 받았으며, 이에 따라 첨단재생의료 실시기관에서 시행하는 재생의료를 위해 세포처리업무 및 공급을 진행할 수 있게 되었습니다. 당사의 당기 매출액은 약 52억원이며, 현재 품목허가 심사가 진행중인 당사의 줄기세포치료제가 허가를 득하는 경우 매출액 증가 및 재무구조가 개선될 것으로 예상하고 있습니다. 3. 재무상태 및 영업실적 (1) 재무상태 과 목 제63기(당기) 제62기(전기) 제61기(전전기) 2022년 12월말 2021년 12월말 2020년 12월말 자 산 Ⅰ. 유동자산 Ⅱ. 비유동자산 자 산 총 계 부 채 Ⅰ. 유동부채 Ⅱ. 비유동부채 부 채 총 계 자 본 Ⅰ. 자본금 Ⅱ. 자본잉여금 Ⅲ. 기타포괄손익누계액 Ⅳ. 결손금 자 본 총 계 당사의 당기 자산총액은 전기 대비 약 77억원 감소하였습니다. 유동자산은 영업거래에 따른 매출채권과 미수금의 증가로 전기 대비 약 90억원 증가하였으나, 당기 중 당사 보유 지분법적용 투자주식 일부를 처분하여 지본법적용 투자주식의 평가금액 전기 대비 약 161억원 감소하였습니다. 한편, 당사는 전기 이전부터 발생한 코로나-19의 장기화에 따라 당기 중 운영자금을 약 22억원 가량 차입하였으며, 그 밖에 미지급금이 전기 대비 약 100억원 가량 증가하여 부채총액이 전기 대비 증가하였습니다. 그 외 자본금은 제8회차 전환사채의 전환청구(533,332주) 및 2015년 3월 부여한 주식매수선택권의 행사(985,000주)에 따라 자본금이 전기 대비 증가하였습니다. (2) 영업실적 과 목 제63기(당기) 제62기(전기) 제61기(전전기) 2022년 12월말 2021년 12월말 2020년 12월말 [매출액] [매출원가] [매출총이익] 판매비와 관리비 [영업이익(손실)] [영업외수익] [영업외비용] [법인세비용차감전순이익(손실)] [당기순이익(손실)] 당사의 매출액은 전기 대비 약 17억원 증가하였으며 구체적으로 상품매출이 약 22억원, 용역매출이 약 5억원 가량 각각 증가하였습니다. 다만, 줄기세포치료제 연구개발인력의 신규 충원으로
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인하여 급여가 전기 대비 증가하였고, 조인트스템 연구개발비용이 전기 대비 약 25억원 이상 증가하는 등 판관비가 전기 대비 약 33억원 가량 증가하면서 전기 대비영업손실 금액이 증가하였습니다. 전기에는 당사가 보유하고 있던 (주)바이오스타그룹 주식을 매각하고 (주)네이처셀 발행주식을 취득하면서 영업외 수익 및 당기손익에 반영되었습니다.(3) 최근 사업연도 중 신규사업 진출 결정에 관한 내용당사는 공시대상기간 신규사업 진출 결정을 한 내역이 없습니다. 당사는 재무구조 개선 및 주력사업인 줄기세포연구개발업에 집중하기 위하여 전기 중인 2021년 4월, 이사회 승인을 거쳐 기타사업으로 영위하고 있던 건강기능식품(천연물)사업부문을 (주)네이처셀에 포괄양도하였습니다. 당사의 주된 사업의 내용은 동 보고서의 II.사업의 내용을 참고하시기 바랍니다.(4) 공시대상기간 중 경영합리화 조치 시행내역당사는 공시대상기간 중 조직변경이나 사업부문의 재조직 등을 시행한 내역이 없습니다.(5) 환율변동이 회사의 사업에 미치는 영향당사는 외화거래를 최초로 인식하는 경우에 거래일의 외화의 현물환율을 외화금액에 적용하여 기록합니다. 다만, 환율이 유의적으로 변동하지 않는 경우에는 일정기간의 평균환율을 사용하고 있습니다. 보고기간 종료일 화폐성 외화항목은 마감환율로 환산하며, 역사적원가로 측정하는 비화폐성 외화항목은 거래일의 환율로 환산하고, 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산하고 있습니다. 화폐성항목의 결제시점에 발생하는 외환차손익 또는 화폐성항목의 환산에 사용한 환율이 회계기간 중 최초로 인식한 시점이나 전기의 재무제표 환산시점의 환율과 다르기 때문에 발생하는 외화환산손익은 그 외환차이가 발생하는 회계기간의 손익으로 인식하고 있으며, 외화표시 매도가능채무증권의 경우에는 동 금액을 기타포괄손익에 인식합니다.비화폐성항목에서 생긴 손익을 기타포괄손익으로 인식하는 경우에 그 손익에 포함된 환율변동효과도 기타포괄손익으로 인식하며, 비화폐성항목에서 생긴 손익을 당기손익으로 인식하는 경우에는 그 손익에 포함된 환율변동효과도 당기손익으로 인식하고 있습니다.(6) 공시대상기간 중 발생한 자산손상 또는 감액손실에 관한 내용 당사는 금융자산, 재고자산, 건설형 공사계약에서 발생한 자산, 이연법인세자산, 공정가치에서 추정 처분부대원가를 차감한 금액으로 측정되는 농림어업활동과 관련되는 생물자산, 중단사업에 속하는 자산을 제외한 모든 자산의 손상은 아래의 방법으로 손상차손을 인식하고 있습니다. 아직 사용가능하지 않은 무형자산 및 사용을 중지하고 처분을 위해 보유하는 자산에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후가 있는지에 관계없이 매년 회수가능액을 추정하며, 그 외의 자산은 매 보고기간 종료일마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 그러한 징후가 있다면 회수가능액을 추정하고 있습니다. 자산의 진부화 및 시장가치의 급격한 하락 등으로 인하여 회수가능액이 장부금액에 중요하게 미달하게 되는 경우에는 장부금액을 회수가능액으로 조정하고 그 차액을 손상차손으로 처리하고 있습니다. 다만, 유형자산의 경우에는 유형자산의 손상징후가 있다고 판단되고, 당해 유형자산(개별 자산 또는 유형자산만으로 구성된 현금창출단위 포함)의 사용 및 처분으로 부터 기대되는 미래의 현금흐름총액의 추정액이 장부금액에 미달하는 경우에 장부금액을 회수가능액으로 조정하고 그 차액을 손상차손으로 처리하고 있습니다. 당사는 개별 자산별로 회수가능액을 추정하고 있으며, 만약 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속한 현금창출단위로 회수가능액을 결정하고 있습니다. 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우에는 손상차손을 인식하며 손상차손은 우선적으로 현금창출단위(또는 현금창출단위집단)에 배분된 영업권의 장부금액을 감소시키는데 배분되고, 그 다음 현금창출단위(또는 현금창출단위집단)에 속하는 다른 자산에 각각 장부금액에 비례하여 배분합니다. 매 보고기간 종료일마다 영업권을 제외한 자산에 대해과거에 인식한 손상차손이 더이상 존재하지 않거나 감소된 것을
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시사하는 징후가 있는지를 검토하여 징후가 있는 경우 당해 자산의 회수가능액을 추정하고 있으며 직전 손상차손의 인식시점 이후 회수가능액을 결정하는 데 사용된 추정치에 변화가 있는경우에만환입하고 있습니다. 손상차손환입으로 증가된 장부금액은 과거에 손상차손을 인식하기 전 장부금액의 감가상각 또는 상각 후 잔액을 초과할 수 없으며, 손상차손환입은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 현금창출단위의 손상차손환입은 현금창출단위를 구성하는 자산들(영업권 제외)의장부금액에비례하여배분하며, 영업권에 대해 인식한 손상차손은 후속기간에 환입하지 않고 있습니다. 당사는 2018년 9월 금융위원회에서 발표한 '제약 바이오기업의 연구개발비 회계처리 관련 감독지침'에 따라 당사가 연구개발하고 있는 줄기세포치료제에 대한 신약 개발비용 중 국내에서의 제2상 임상시험 완료까지 발생한 지출에 대하여 손상차손을 인식하고 있습니다.보고서 기준일 현재 당사의 무형자산 변동내용은 다음과 같습니다. 1) 당기 (단위:천원) 과 목 기초잔액 취 득 처분/손상 상 각 기말잔액 산업재산권 개발비 기타무형자산 합 계 2) 전기 (단위:천원) 과 목 기초잔액 취득 처분/손상 상각 기말잔액 산업재산권 개발비 기타무형자산 합 계 4. 유동성 및 자금조달 (1) 유동성 위험 관리방법 회사의 자금팀은 미래 현금흐름을 예측하여 단기 및 중장기 자금조달 계획을 수립하고 예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속하여 관찰하고 있습니다. 자금팀은 미래 현금흐름 예측에 따라 충분한 유동성을 확보하기 위하여 일정 수준의 차입한도를 유지하고 있으며, 수시입출금식 예금 등의 금융상품에 잉여자금을 투자하고 있습니다. 현금 등 금융자산을 인도하여 결제하는 금융부채의 종류별 만기분석 내역은 다음과 같습니다.1) 당기 (단위:천원) 구 분 장부금액 3개월 이하 3개월~1년 1년 초과 매입채무 미지급금 기타유동부채(*1) 단기차입금 합계 (*1) 미지급비용, 예수금으로 구성되어 있습니다. 2) 전기 (단위:천원) 구 분 장부금액 3개월 이하 3개월~1년 1년 초과 매입채무 미지급금 기타유동부채(*1) 전환사채 합계 (*1) 미지급비용, 예수금으로 구성되어 있습니다. 한편, 당사는 전기 이전에 발생한 유동성 분류의 중대한 오류를 수정하여 전기(제62기) 중 비교표시 재무제표를 다음과 같이 수정하여 재작성한 바 있습니다. (단위:천원) 구 분 내역 전기 전전기이전 합계 자산 선급비용(유동) 과대계상 장기선급비용 과소계상 소계 부채 선수금(유동) 과대계상 장기선수금 과소계상 소계 전기 및 전전기 이전의 오류 수정한 사항은 자산 및 부채의 유동성 분류에 대한 오류로 재무성과 및 현금흐름에 미치는 영향은 없습니다.(2) 자금조달 당사는 전기 이전인 2019년 7월 제8회 무기명식 보증 사모 전환사채를 발행(제6회차 차환발행)하였으며, 발행조건은 아래와 같습니다. 동 전환사채는 당기 중 전량 전환(전환주식 수 : 533,332주)되었습니다. 구분 제8회 무기명식 무보증사모 전환사채 권면총액 800,000천원 표면이자율 만기보장수익률 유효이자율 발행일 ~ 만기일 원금상환방법 3년 만기 일시상환(*2) 이자지급방법 매3개월마다 후급 상환할증율 전환비율 권면총액의 100% 전환가액(*3) 1,500/주 발행할 주식의 종류 기명식 보통주 전환청구기간 5. 부외거래 당사는 공시대상기간 중 부외거래에 해당하는 내용이 없습니다. 한편 당사의 충당부채는과거 사건이나 거래의 결과로 인하여 존재하는 현재의무로서, 지출의 시기 또는 금액이 불확실하지만 당해 의무를 이행하기 위하여 자원이 유출될 가능성이 매우 높고 또한 당해 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우 그 금액을 충당부채로 인식하고 있습니다.또한 다음의 경우를 우발부채로 보고 있습니다. ① 과거사건은 발생하였으나 기업이 전적으로 통제할 수 없는 하나 또는 그 이상의 불확실한 미래사건의 발생 여부에 의하여서만 그 존재여부가 확인되는 잠재적인 의무인 경우② 과거사건이나 거래의 결과로 발생한 현재 의무이지만 그 의무를 이행하기 위하여 자원이 유출될
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가능성이 매우 높지가 않거나, 또는 그 가능성은 매우 높으나 당해 의무를 이행하여야 할 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 없는 경우당사의 우발상황 및 주요약정사항은 다음과 같습니다.- 회사가 타인에게 제공한 담보 및 보증의 내용 (단위:천원) 보증(담보) 제공자 제공받은 보증(담보) 내용 보증(담보) 금액 보증(담보) 물건 보증(담보)기간 (주)네이처셀 선수금(계약금)담보 (주)네이처셀 발행주식 312,500주 계약이행일 (주)네이처셀 차입금 담보 (주)네이처셀 발행주식 187,500주 차입금상환일 1) 치료제 판매권 계약 당사는 ㈜네이처셀과 조인트스템(자가줄기세포 퇴행성관절염 치료제) 국내판매권 계약을 체결하였으며 계약금으로 수령한 3,750백만원을 선수금으로 계상하고 있습니다. 상기 판매계약 계약금으로 수령한 선수금 3,750백만원의 상환담보를 위하여 회사가 보유한 주식회사 네이처셀 주식 312,500주(1주당 가액 : 18,000원)를 담보로 제공하였습니다.2) 공동임상 및 수익분배 약정 당사는 미국 FDA로 부터 상업 임상을 승인 받은 조인트스템의 제 2상 진행과 관련하여 회사가 줄기세포 기술 및 임상용 줄기세포를 제공하고, (주)네이처셀이 시설 및 비용을 부담하는 조건으로 하여 미국 내 의약품으로 상용화될 경우 제품판매에 따른 순이익금을 50 : 50으로 분배하는 공동임상 및 수익분배 약정을 전기 이전에 체결하였습니다.당기말 현재 미국 FDA로부터 상업임상 2b/3a상을 승인 받은 후 임상시험대상자 모집 및 임상시험용 의약품 투여를 진행하고 있습니다. 또한, 동종지방유래 중간엽줄기세포를 이용한 급성호흡곤란증후군을 적응중으로하는 "아스트로스템-V"의 미국임상 진행과 관련하여 회사는 줄기세포 기술 및 임상용줄기세포를 제공하고, ㈜네이처셀이 비용부담을 하는 조건으로 하여 미국내 임상승인과 품목허가를 얻어 의약품을 상용화되는 경우, 제품판매에 따른 순이익금을 50:50으로 분배하는 공동임상 및 수익분배 약정을 체결한 바 있습니다.3) 치료제 기술이전 계약 당사는 전기 이전에 ㈜JASC와 퇴행성관절염 치료제 관련 기술이전계약을 체결하였습니다. 회사는 당기중 ㈜네이처셀과 아조스템(타가줄기세포 퇴행성관절염 치료제) 기술이전 계약을 800억원에 체결하여 계약금(10%)으로 80억원을 지급하였으나, 2022.12.13.일자로 상호 합의하에 계약해지 후 2023.1.30. 계약금을 전액 반환하였습니다. 4) 금전소비대차계약 당사는 ㈜네이처셀과 2,250백만원의 금전소비대차계약을 체결하였으며 수령한 2,250백만의 상환담보를 위하여 당사가 보유한 주식회사 네이처셀 주식 187,500주(1주당 가액 : 18,000원)을 담보로 제공하였습니다. 5) 영업환경변화에 따른 계약 등 변경과 우발상황당사는 일본의 「재생의료등의안전성확보등에관한법률」(이하 '재생의료법')이 2015년 11월 24일 시행됨에 따라 일본 PMDA((Pharmaceuticals and Medical Devices Agency)로 부터 '특정세포 가공물 제조 허가'를 취득한 관계회사 일본 소재 법인 (주)JASC에 배양 업무를 위탁하여 성체줄기세포 추출·배양하여 고객에게 제공하던 기존의 영업방식에서 일본 소재 의료기관으로부터 ㈜JASC가 직접 의뢰를 받아 배양을 수행할 수 있도록 변경하였으며, 당사는 줄기세포 보관·배양에 필요한 주요한 검사 용역의 제공 및 줄기세포 배양을 위한 배지 등 원료를 공급하는 방식으로 변경하였습니다.또한 당사는 기존에 고객으로부터 의뢰를 받아 성체줄기세포 추출·배양 후 불출하는 용역을 제공하고, 청약업무를 종속회사 (주)바이오스타코리아에 위탁하여 위탁수수료를 지급하였으나, 일본의 재생의료법의 시행에 따라 ㈜바이오스타코리아가 일본에서 줄기세포치료계획을 승인 받은 협력병원으로부터 직접 한국고객에 대한 청약업무등을 대행하는 위탁용역계약을 체결하고 위탁판매수수료를 지급받는 방식으로 변경하였습니다.위와 같이 한국고객에 대한 계약관계가 변경되어 성체줄기세포를 추출하여 배양 후 불출하는 용역과 관련된 매출채권,선수금 등을 (주)바이오스타코리아에
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이전하고, 이전하는 자산과 부채의 차액을 보상하기 위하여 당사가 소유하고 있는 시장성있는 지분법적용투자주식인 (주)네이처셀 발행주식으로 제공한 바 있습니다. 한편, 당사와 (주)바이오스타코리아 간의 선수금 등 이전계약에도 불구하고 기존고객과 체결된 줄기세포 보관 및 불출 약정이 변경된 것이 아니므로 기존고객에 대한 계약이행의무는 변동이 없으며, (주)바이오스타코리아가 기존고객에 대한 약정 상 의무를 이행하지 못할 경우 회사가 최종적으로 책임질 의무가 있습니다. ㈜바이오스타코리아는 전기 중 ㈜바이오스타그룹에 흡수합병되었습니다. 6. 그 밖의 투자의사결정에 필요한 사항 당사는 파생상품의 계약에 따라 발생된 권리와 의무를 자산과 부채로 인식하며 공정가치로 평가하고 있습니다. 동 계약으로부터 발생한 손익은 발생시점에 당기손익으로 인식하며, 다만, 위험회피를 목적으로 하는 경우, 특정위험으로 인한 자산, 부채 및 확정계약의 공정가치의 변동위험을 회피하는 계약에서 발생한 평가손익은 당기손익으로 처리하고, 특정위험으로 인한 자산, 부채 및 예상거래의 미래현금흐름변동위험을 회피하는 계약에서 발생한 평가손익 중 위험회피에효과적인부분은 기타포괄손익누계액으로 처리하고 있습니다. 한편, 파생상품이 아닌 주계약을 포함하는 복합상품의 구성요소인 내재파생상품의 경우, 내재파생상품의 경제적 특성 및 위험도와 주계약의 경제적 특성 및 위험도 사이에 명확하고 밀접한 관련성이 없으며, 내재파생상품과 동일한 조건을 가진 별도의 금융상품 등이 파생상품의 정의를 충족하며, 복합상품이 공정가치 평가 대상이 아닌 경우 주계약과 분리하여 별도의 파생상품으로 회계처리하고 있습니다. 한편, 당사는 보고기간종료일 이후 지분법적용투자주식인 ㈜네이처셀 주식 1,600,000주를 22,138백만원에 매각하였습니다. 따라서 보고기간 종료일 보유주식수 6,905,077주(지분율11.02%)에서 5,305,077주(지분율8.47%)로 감소하여 특수관계자인 ㈜바이오스타그룹이 (주)네이처셀의 최대주주가 되었습니다.그 밖에 당사의 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'에서 5. 재무제표 주석에 기재되어 있습니다. 기타사항은 'XI. 그 밖의 투자자 보호를 위하여 필요한 사항'의내용을 참고하시기 바랍니다.
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 현재 사우스케이프의 주요사업은 부동산 임대업, 골프장 리조트업, 골프웨어 사업으로 구성되어 있습니다.부동산 임대업은 수도권에 위치한 상업용 부동산의 임대차계약에 따라 발생하고 있으며, 골프장 리조트업은 남해의 사우스케이프를 운영함에 따라 발생하고 '사우스케이프' 브랜드의 경쟁력을 바탕으로 지난해 골프웨어 사업을 신규 런칭하여 직영 온라인몰과 오프라인 직매장을 운영하고 있습니다. 2. 주요 제품 및 서비스 1. 주요제품 (2022년12월 31일 현재) (단위 : 백만원) 사업부문 품 목 매출액 비율 임대 부동산 서비스 골프리조트 패션 골프웨어 분양 분양 계 2. 임대 현황 (2022년 12월 31일 현재) (단위 : 백만원) 소재지 임대보증금 월 임대료 비고 서울 강남구 신사동 630-7 서울 강남구 삼성동 21 경기 기흥구 공세동 333-10 서울 강남구 삼성동 52-1 서울 강남구 청담동 93-6 서울 강남구 청담동 118-9 서울 강남구 청담동 118-10 계 3. 원재료 및 생산설비 1. 원재료 등의 현황 (단위 : 백만원) 사업부문 매입유형 품 목 구체적용도 당기 매입액 비율 전기 매입액 비율 제조도·소매 상품 가방, 골프공 외 소매판매 원재료 원단, 원사 외 의류생산 부재료 단추, 와펜 외 의류생산 외주가공비 의류 가공 외 의류생산 합계 2. 생산설비에 관한 사항 [자산항목 : 토지] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 자가 경남 남해 창선면 외 합 계 [자산항목 : 건물] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 자가 경남 남해 창선면 외 합 계 [자산항목 : 코스] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 자가 경남 남해 창선면 합 계 [자산항목 : 입목] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 자가 경남 남해 창선면 합 계 [자산항목 : 구축물] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 자가 경남 남해 창선면 합 계 [자산항목 : 차량운반구] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 자가 경남 남해 창선면 외 합 계 [자산항목 : 비품] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 자가 경남 남해 창선면 외 합 계 [자산항목 : 기타의유형자산] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 자가 경남 남해 창선면 외 합 계 [자산항목 : 건설중인자산] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 자가 경남 남해 창선면 외 합 계 [자산항목 : 사용권자산] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 임차 서울 강남구 외 합 계 [자산항목 : 임차자산계량권] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 임차 서울 강남구 외 합 계 [자산항목 : 투자부동산 토지] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 자가 서울 강남구 삼성동 52-1 자가 서울 강남구 청담동 93-6 자가 서울 강남구 청담동 118-9 자가 서울 강남구 청담동 118-10 자가 경남 사천 벌리동 46-30외 자가 서울 강남 신사 630-7 자가 서울 강남 삼성 21 자가 서울 강남 청담 118-15 자가 경기 기흥 공세 333-10 합 계 [자산항목 : 투자부동산 건물] (단위 :
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백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사관리 자가 서울 강남구 삼성동 52-1 자가 서울 강남구 청담동 93-6 자가 서울 강남구 청담동 118-9 자가 서울 강남구 청담동 118-10 자가 경남 사천 벌리동 46-30외 자가 서울 강남 신사 630-7 자가 서울 강남 삼성 21 자가 서울 강남 청담 118-15 자가 경기 기흥 공세 333-10 합 계 4. 매출 및 수주상황 1. 매출실적 (단위 : 백만원) 사업부문 매출유형 품 목 제 11기 연간 제 10 기 연간 제 09 기 연간 임대 기타 부동산 내수 리조트 기타 골프리조트 내수 패션 제품/상품 골프웨어 내수 수출 합계 분양 기타 분양 내수 합 계 내수 수출 합계 2. 판매방법 (1) 부동산 임대대부분 중개업체를 통한 임대차 계약에 의해 매출이 발생하고 있으며, 최소 2년에서 최대 10년까지 계약기간으로 매월 일정한 매출이 발생하고 있습니다.(2) 골프리조트당사가 직접 판매하는 비율이 높으며, 일부는 여행사를 통해 매출이 발생하고 있습니다. 계절적 요인으로 상반기보다 하반기의 매출이 높은편입니다.(3) 골프웨어당사가 직접 판매하고 있으며, 주로 직영 온라인몰과 오프라인 직매점을 통해서 매출이 발생하고 있습니다.(4) 분양골프리조트내의 휴양콘도미니엄을 분양하는 것으로 대부분 중개업체를 통해 분양 계약이 체결되어 매출이 발생하고 있습니다. 분양성과에 따라 월별 매출의 차이가 큰편입니다. 5. 위험관리 및 파생거래 1. 시장위험 (1) 외환위험회사는 당기말 현재 외화자산 및 부채가 없으므로 환율변동이 세후이익 및 자본에 미치는 영향은 중요하지 않습니다. (2) 가격위험 회사는 재무상태표상 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 또는 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류되는 회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출돼 있습니다. 회사는 지분증권에 대한 투자로 인한 가격위험을 관리하기 위해 포트폴리오를 분산투자하고 있으며 포트폴리오의 분산투자는 회사가 정한 한도에 따라 이루어집니다. 회사가 보유하고 있는 상장주식은 모두 공개시장에서 거래되고 있으며, KOSPI 주가지수에 속해 있습니다. (가) 민감도 분석 보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 회사 보유 상장주식 가격이 상승 또는 하락을 하는 경우 당기 세후이익에 미치는 영향은 없으며, 자본에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다. 이 분석은 상장주식 가격이 일정하게 10% 상승 또는 하락하는 경우를 가정하여 세후 효과로 분석한 것입니다(단위:천원). 구분 당기말 전기말 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 상장주식 기타포괄손익-공정가치 측정 지분증권의 손익은 자본에 영향을 미칩니다. (나) 당기손익 및 기타포괄손익 회사의 투자 금융상품이 당기손익 및 기타포괄손익에 미치는 영향은 주석 6에서 설명하고 있습니다. (3) 이자율 위험 이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금 및 예금에서 발생하고 있습니다. 회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.회사는 보고기간말 현재 변동금리부 차입금 대비 변동금리부 예금이 많아 이자율상승시 순이자수익이 증가합니다. 한편, 회사는 고금리차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 일간/주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시, 대응방안 수립 및 변동금리부 조건의 장/단기차입금과 예금을 적절히 운영함으로써 이자율변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다.보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 1% 변동시 회사의 세후이익에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다. (단위: 천원) 지수 세후이익에 대한 영향 자본에 대한 영향 당기(*) 전기 당기 전기 상승 시 하락 시 (*) 당기말에는 변동금리부 차입금 대비 변동금리부 예금이 많아 이자율 변동에 따른 세후이익에 미치는 영향을 산정하지 않았습니다. 2. 신용 위험
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신용위험은 회사가 보유하고 있는 매출채권과 기타 상각후원가 금융자산에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다.금융기관의 경우, 독립적인 신용평가기관으로부터의 신용등급 정보를 고려하여 거래를 하고 있습니다. 당기 중 신용한도를 초과한 건은 없었으며 경영진은 상기 거래처로부터 의무불이행으로 인한 손실을 예상하고 있지 않습니다(주석 11 참조). (1) 위험관리 신용위험은 회사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 회사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며, 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정, 관리하고 있습니다.또한 신용위험은 현금및현금성자산, 각종 예금 등과 같은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있습니다. 이러한 위험을 줄이기 위해, 회사는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래를 하고 있습니다. 회사는 2022년 12월 31일 현재 중대한 채무불이행 등이 발생할 징후는 낮은 것으로 판단하고 있습니다. 회사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다. (2) 금융자산의 손상 회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다. · 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권 · 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산 기대신용손실 모형이 적용되는 금융자산은 모두 신용위험이 낮을 것으로 판단됩니다. 회사는 채무불이행 위험이 낮고 단기간 내에 계약상 현금흐름을 지급할 수 있는 발행자의 충분한 능력이 있는 경우 신용위험이 낮은 것으로 간주합니다. 손상된 채권이 발생하는 경우, 이에 대한 충당금 설정 및 차감액은 손익계산서 상 판매비와관리비와 금융비용에 포함합니다. 추가적인 현금회수 가능성이 없는 경우 대손충당금은 일반적으로 제각하고 있습니다.(3) 당기손익-공정가치 측정 금융자산회사는 당기손익-공정가치 측정 금융자산에 대한 신용위험에도 노출되어 있습니다. 당기 현재 회사의 관련 최대노출금액은 해당 장부금액입니다(당기: 26,786백만원, 전기: 27,175백만원). 3. 유동성 위험 유동성 위험관리는 충분한 현금 및 시장성 있는 유가증권의 유지, 적절하게 약정된 신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. 회사의 유동성위험 분석내역은 다음과 같으며, 현금흐름은 할인하지 아니한 금액으로, 미지급이자가 포함된 금액입니다. (단위: 천원) 구 분 1년 이하 1년~ 2년이하 2년~ 5년이하 5년초과 합 계 매입채무 및 기타금융부채 리스부채 합 계 (단위: 천원) 구 분 1년 이하 1년~ 2년이하 2년~ 5년이하 5년초과 합 계 장기차입금 매입채무 및 기타금융부채 리스부채 합 계 4.2. 자본위험관리 회사의 자본 관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본 비용을 절감하기 위해 최적의 자본 구조를 유지하는 것입니다. 회사의 자본관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요할 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재의 부채비율, 순차입금비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 부채총계(A) 자본총계(B) 예금 등(C) 차입금(D) 부채비율(A/B) 순차입금비율 (D-C)/B(*) (*) 당기말 순차입금이 음수로 산정되어 표시하지 않았습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 (1) 당기말과 전기말 현재 회사의 임대보증금 및 차입금과 관련하여 담보로 제공되어 있는 투자부동산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 담보제공자산 장부금액 담보설정금액 채무종류 담보권자 투자부동산(토지와 건물) 임대보증금 코오롱글로텍㈜ 임대보증금 한평신용협동조합, 헤리티지산후조리원 임대보증금
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㈜한섬 임대보증금 ㈜미래아이앤지 합 계 (단위: 천원) 담보제공자산 장부금액 담보설정금액 채무종류 담보권자 투자부동산(토지와 건물) 임대보증금 코오롱글로텍㈜ 임대보증금 마이클코어스코리아유한회사 임대보증금 한평신용협동조합, 헤리티지산후조리원 임대보증금 ㈜한섬 임대보증금 채은미 임대보증금 라경수 임대보증금 ㈜미래아이앤지 차입금 KEB하나은행(*) 합 계 (*) 부동산담보신탁계약에 의하여 KEB하나은행에 소유권 이전 등기가 되어 있습니다. (2) 당기말 현재 회사는 남해군 골프리조트 건설 등과 관련하여 서울보증보험으로부터 87,880천원(전기말: 9,624,868천원)의 이행보증 등을 제공받고 있습니다.(3) 회사는 현물출자로 양수받은 부동산에 대해 2013년 1월, 2016년 5월 및 2017년 6월에 각각 양도소득세 4,797백만원, 16,375백만원 및 5,454백만원을 이월과세 신청하였습니다. 이와 관련된 조세특례제한법에 의하면 사업용 고정자산을 양수한 날로부터 5년 이내에 승계받은 사업을 폐지하거나 현물출자로 인해 주식을 취득한 자가 보유 지분의 50% 이상을 처분할 경우 양도소득세를 개인사업자가 부담하게 되나,이에 해당되지 않을 경우에는 법인이 부동산을 처분하는 사업연도에 개인사업자가 부담했어야 할 양도소득세 상당액을 법인세로 납부하게 됩니다. 따라서 2018년 중 회사의 납세의무가 성립된 5,272백만원(지방세 포함)과 전기 중 납세의무가 성립된 18,013백만원(지방세 포함), 당기 중 납세의무가 성립된 5,999백만원은 부채(장기미지급금)로 계상하였습니다. (5) 자본적 지출 약정사항보고기간 종료일 현재 진행중인 골프리조트 건설과 관련된 계약상의 자본적 지출 약정사항은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유형자산 재고자산 합 계 (6) 보고기간 종료일 현재 회사가 금융기관과 체결하고 있는 차입약정의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 차입처 약정사항 당기말 전기말 한도금액 실행금액 한도금액 실행금액 KEB하나은행(*) 시설자금 차입약정 (*) 전기말 현재 차입약정과 관련하여 회사의 투자부동산이 부동산담보신탁계약이 체결되어 KEB하나은행에 소유권 이전 등기가 되어 있었으며, 당기 중 차입금 상환으로 소유권 이전 등기가 해소되었습니다. (7) 부동산 신탁계약회사는 KEB하나은행에 대한 차입금 40,000백만원과 관련하여 일부 투자부동산을 KEB하나은행에 신탁하는 부동산담보신탁계약을 체결하였으며, 당기 중 차입금 상환으로 신탁계약은 해지되었습니다. 구 분 내 용 신탁기간 2021년 2월 5일 ~ 2022년 4월 29일 수탁자(KEB하나은행)가 신탁부동산을 처분할 수 있는 경우 - 위탁자(회사)가 여신거래 약정 위반시- 위탁자(회사)가 신탁계약위반시- 경제사정의 변화 등 사유로 채권확보가 불가능하다고 판단시- 위탁자(회사)가 신탁부동산 관련 임대보증금 미반환시- 위탁자(회사)의 요구에 의해 신탁부동산 처분에 관한 계약 체결시 7. 기타 참고사항 현재 사우스케이프의 주요사업은 부동산 임대업, 골프장 리조트업, 골프웨어 사업으로 구성되어 있습니다. 1. 부동산 임대업 (1) 산업의 특성 등부동산 임대사업 부문은 세계경제상황 및 국내경제상황과 매우 밀접하게 관련되어 있으며, 건설 수요 등에 따라 크게 좌우될 수 있는 산업적 특성이 있을 뿐만 아니라, 전반적인 국내 경제의 버팀목으로 정부에 의한 국내경기조절적 수단으로 활용됨으로써 정부의 부동산 관련 정책 등에 의해 커다란 영향을 받고 있습니다.(2) 국내외 시장여건 등최근 세계 부동산 시장은 각종 위기에도 불구하고 성장세를 유지했으며 올해에도 이 같은 추세가 이어질 것으로 전망하고 있습니다. 유럽의 경우 COVID-19 유행의 영향으로 부동산 시장이 주춤했었지만 백신접종률 증가 및 위드코로나 정책과 함께 팬데믹 이전 수준으로 회복하고 있으며 아직은 불확실성이 존재하지만 세계 금융의 중심지인 만큼 장기적으로는 큰 영향이 없을 것이란 분석입니다. 최근 국내 부동산 시장은 저성장 지속, 가계부채 증가, 주택 대출금리 인상 및 원리금상환 규제 등
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거시 지표와 부동산공급 과잉으로 인한 미분양 증가 등을 고려 시 조정기를 맞이할 것으로 전망되지만 수익형부동산은 금리인상에도 불구하고 인기를 이어갈 것으로 예상됩니다. 당장 금리가 인상되더라도 이를 대체할 만한 뚜렷한 투자대상이 없기 때문에 여전히 투자수요가 일정부분 유지될것으로 예상됩니다. 다만, 그동안의 상승 폭이 크고 경기침체가 지속되어 수익률 하락은 불가피할 것으로 전망합니다. (3) 경쟁요소 및 회사의 현황부동산 임대사업과 관련하여 회사는 영업용 부동산의 효율적인 활용과 수익력 극대화를 위하여 임대와 관련된 계획, 관리, 보수 등 제반 활동을 체계적으로 운용하고 있으며, 각각의 활동과 관련된 통제활동을 효율적으로 운용할 수 있도록 제반 노력을 경주하고 있습니다. 2. 골프장리조트업 (1) 산업의 특성 등레저산업은 경제적 성장에 따른 부의 확대와 여가시간의 증가등에 따라 성장하는 대표적인 서비스산업으로 자본집약적이고 고용효과가 큰 산업입니다.골프리조트사업은 많은 자금이 필요하며 공사기간이 장기간인 점과 부지에 대한 인허가 및 사업승인등에 대한 각종규정 등으로 시장진입장벽이 매우 높다는 특징이 있습니다.(2) 국내외 시장여건 등수요측면에서 경기 침체로 인해 전체 골프인구 증가율이 감소 추세에 있습니다. 한국골프시장은 1980년대 이후 꾸준히 증가였으나 경제위기와 함께 2010년 이후 성장세가 감소하고 있습니다. 또한 장기적인 COVID-19 유행으로 인한 소비위축으로 레저산업에 대한 전체적인 수요가 감소하는 양상을 보이고 있습니다. 공급측면에서는 골프장은 공급과잉에 직면해 있습니다. 골프장 수는 2005년 224여개에서 2016년 486개로 2배 이상 증가하였습니다. 이는 홀 당 이용객수와 영업이익률이 하락으로 이어져 회원제 골프장은 인수합병, 경영합리화, 대중 골프장으로 전환하는 구조적인 변화를 가져왔습니다.(3) 경쟁요소 및 회사의 현황현재 국내 골프장은 회원제에서 퍼블릭 골프장으로 전환이 계속 되고 있으며 이에따라 경쟁이 치열해질 것으로 전망됩니다. 당사 역시 퍼블릭 골프장이긴 하나, 2020년 1월에 발표된 미국 골프 다이제스트
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IV. 현금및현금성자산의 감소 V. 기초 현금및현금성자산 VI. 기말 현금및현금성자산 별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다. 주석 제11기 : 2022년 1월 1일부터 2022년 12월 31일 까지 제10기 : 2021년 1월 1일부터 2021년 12월 31일 까지 주식회사 사우스케이프 1. 일반 사항 주식회사 사우스케이프(이하 "회사")는 2012년 12월 경상남도 남해군 창선면에서 설립되었으며, 2014년에 (주)한섬커뮤니케이션을, 2018년에 (주)한섬피앤디를 흡수합병하여 부동산업, 골프리조트 사업 등을 주요 사업으로 영위하고 있으며, 2020년 6월에 사우스케이프 골프웨어 제조 및 판매사업을 시작하였습니다.회사의 설립시 자본금은 52,586,220천원이었으나, 합병 등으로 보고기간 종료일 현재 자본금은 234,728,930천원입니다. 보고기간 종료일 현재 회사의 주요 주주현황은 다음과 같습니다. 주주명 당기말 전기말 소유주식수(주) 지분율(%) 소유주식수(주) 지분율(%) 정재봉 정형진 문미숙 정수진 기타특수관계자 ㈜한섬 자기주식 기타 합 계 2. 중요한 회계정책 다음은 재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다. 2.1 재무제표 작성 기준 회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준(이하 기업회계기준)에 따라 작성됐습니다.한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중대한민국이 채택한 내용을 의미합니다. 재무제표는 다음을 제외하고는 역사적 원가에 기초하여 작성하였습니다. 특정 금융자산과 금융부채 확정급여제도와 공정가치로 측정하는 사외적립자산 한국채택국제회계기준은 재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 필요한 부분이나 중요한 가정 및 추정이 필요한 부분은 주석 3에서 설명하고 있습니다. 2.2 회계정책과 공시의 변경 2.2.1 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 회사는 2022년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다. (1) 기업회계기준서 제1116호 '리스' 개정 - 2021년 6월 30일 후에도 제공되는 코로나19 관련 임차료 할인 등코로나19의 직접적인 결과로 발생한 임차료 할인 등이 리스변경에 해당하는지 평가하지 않을 수 있도록 하는 실무적 간편법의 적용대상이 2022년 6월 30일 이전에 지급하여야 할 리스료에 영향을 미치는 리스료 감면으로 확대되었습니다. 리스이용자는 비슷한 상황에서 특성이 비슷한 계약에 실무적 간편법을 일관되게 적용해야 합니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. (2) 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정 - 개념체계의 인용 사업결합 시 인식할 자산과 부채의 정의를 개정된 재무보고를 위한 개념체계를 참조하도록 개정되었으나, 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산' 및 해석서 제2121호 '부담금'의 적용범위에 포함되는 부채 및 우발부채에 대해서는 해당 기준서를 적용하도록 예외를 추가하고, 우발자산이 취득일에 인식되지 않는다는 점을 명확히 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은없습니다. (3) 기업회계기준서 제1016호 '유형자산' 개정 - 의도한 사용 전의 매각금액 기업이 자산을 의도한 방식으로 사용하기 전에 생산된 품목의 판매에서 발생하는 수익을 생산원가와 함께 당기손익으로 인식하도록 요구하며, 유형자산의 취득원가에서차감하는 것을 금지하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. (4) 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산' 개정 - 손실부담계약: 계약이행원가 손실부담계약을 식별할 때 계약이행원가의 범위를 계약 이행을 위한 증분원가와 계약 이행에 직접 관련되는 다른 원가의 배분이라는 점을 명확히 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한
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영향은 없습니다. (5) 한국채택국제회계기준 연차개선 2018-2020 한국채택국제회계기준 연차개선 2018-2020은 2022년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. ·기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초 채택': 최초채택기업인 종속기업 ·기업회계기준서 제1109호 '금융상품': 금융부채 제거 목적의 10% 테스트 관련 수수료 ·기업회계기준서 제1041호 '농림어업': 공정가치 측정 2.2.2 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. (1) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동/비유동 분류 보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한, 부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서 자기지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된경우는 제외됩니다. 동 개정사항은 2024년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 회사는 동 개정으로 인한 재무제표에 중요한 영향을검토 중에 있습니다. (2) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' - '회계정책'의 공시 중요한 회계정책 정보를 정의하고 이를 공시하도록 하였습니다. 동 개정 사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용되며 조기적용이 허용됩니다. 회사는 동 개정으로 인한 재무제표의 영향을 검토 중에 있습니다.(3) 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류' - '회계추정'의 정의 회계추정을 정의하고, 회계정책의 변경과 구별하는 방법을 명확히 하였습니다. 동 개정 사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용되며 조기적용이 허용됩니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다. (4) 기업회계기준서 제1012호 '법인세' - 단일거래에서 생기는 자산과 부채에 대한 이연법인세 자산 또는 부채가 최초로 인식되는 거래의 최초 인식 예외 요건에 거래시점 동일한 가산할 일시적차이와 차감할 일시적차이를 발생시키지 않는 거래라는 요건을 추가하였습니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다. (5) 기업회계기준서 제1117호 '보험계약' 제정 기업회계기준서 제1117호 '보험계약'은 기업회계기준서 제1104호 '보험계약'을 대체합니다. 보험계약에 따른 모든 현금흐름을 추정하고 보고시점의 가정과 위험을 반영한 할인율을 사용하여 보험부채를 측정하고, 매 회계연도별로 계약자에게 제공한 서비스(보험보장)를 반영하여 수익을 발생주의로 인식하도록 합니다. 또한, 보험사건과 관계없이 보험계약자에게 지급하는 투자요소(해약/만기환급금)는 보험수익에서 제외하며, 보험손익과 투자손익을 구분 표시하여 정보이용자가 손익의 원천을 확인할 수 있도록 하였습니다. 동 기준서는 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용되며, 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'을 적용한 기업은 조기적용이허용됩니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다. 기준서의 개정으로 기업회계기준서 제1117호를 최초로 적용하는 기업은 비교기간에대해 선택적 분류 조정('overlay')를 적용할 수 있습니다. 이러한 분류 조정은 기업회계기준서 제1117호의 적용범위에 포함되는 계약과 연관성이 없는 금융자산을 포함한 모든 금융자산에 적용할 수 있습니다. 금융자산에 분류 조정을 적용하는 기업은 기업회계기준서 제1109호의 분류와 측정 요구사항을 해당 금융자산에 적용해왔던 것처럼
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비교정보를 표시하며, 이러한 분류 조정은 상품별로 적용할 수 있습니다. (6) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' - 행사가격 조정 조건이 있는 금융부채 평가손익 공시 발행자의 주가 변동에 따라 행사가격이 조정되는 조건이 있는 금융상품의 전부나 일부가 금융부채로 분류되는 경우 그 금융부채의 장부금액과 관련 손익을 공시하도록 하였습니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용하며, 조기적용이 허용됩니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다. 2.3 외화환산 (1) 기능통화와 표시통화 회사는 재무제표에 포함되는 항목들을 각각의 영업활동이 이뤄지는 주된 경제 환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 회사의 기능통화는 대한민국 원화이며, 재무제표는 대한민국 원화로 표시되어 있습니다. (2) 외화거래와 보고기간말의 환산 외화거래는 거래일의 환율 또는 재측정되는 항목인 경우 평가일의 환율을 적용한 기능통화로 인식됩니다. 외화거래의 결제나 화폐성 외화 자산ㆍ부채의 환산에서 발생하는 외환차이는 당기손익으로 인식됩니다. 외환차이는 손익계산서에 '금융수익' 또는 '금융비용'으로 표시됩니다. 비화폐성 금융자산ㆍ부채로부터 발생하는 외환차이는 공정가치 변동손익의 일부로 보아 당기손익-공정가치 측정 지분상품으로부터 발생하는 외환차이는 당기손익으로, 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품의 외환차이는 기타포괄손익에 포함하여 인식됩니다. 2.4 금융자산 (1) 분류회사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다. - 당기손익-공정가치 측정 금융자산 - 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 - 상각후원가 측정 금융자산 금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다. 공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 그 평가손익을 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 회사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다. 단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다.(2) 측정 회사는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다. 내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다. ① 채무상품 금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 회사는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.(가) 상각후원가계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은 해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'으로 표시합니다.(나) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 공정가치로 측정하는 금융자산의 평가손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는
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금융자산의 이자수익은 '금융수익'으로 표시합니다. 외환손익은 '금융수익' 또는 '금융비용'으로 표시하고 손상차손은 '기타비용'으로 표시합니다.(다) 당기손익-공정가치 측정 금융자산상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치 측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식하고 발생한 기간에 손익계산서에 '기타수익' 또는 '기타비용'으로 표시합니다. ② 지분상품 회사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 장기적 투자목적 또는 전략적 투자목적의 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 회사가 배당을 받을 권리가 확정된 때 '기타수익'으로 당기손익으로 인식합니다. 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 손익계산서에 '기타수익' 또는 '기타비용'으로 표시합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에 대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다. (3) 손상회사는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권에 대해 회사는 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다. 회사가 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 결정하는 방법은 주석 4.1.2에 기재되어 있습니다. (4) 인식과 제거 금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 매매일에 인식하거나 제거합니다. 금융자산은 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나 금융자산을 양도하고 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전한 경우에 제거됩니다. 회사가 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행시의 소구권 등으로 양도한금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 회사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식합니다. 해당 금융부채는 재무상태표에 '차입금'으로 분류하고 있습니다. (5) 금융상품의 상계 금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다. 2.5 매출채권 매출채권은 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 경우에는 무조건적인 대가의 금액으로, 유의적인 금융요소를 포함하는 경우에는 공정가치로 최초 인식합니다. 매출채권은 후속적으로 유효이자율법을 적용한 상각후원가에 손실충당금을 차감하여 측정됩니다. (회사의 매출채권 회계처리에 대한 추가적인 사항은 주석 11, 손상에 대한 회계정책은 주석 4.1.2 참조) 2.6 재고자산 재고자산은 원가와 순실현가능가치 중 작은 금액으로 표시하고 있습니다. 회사의 재고자산의 수량은 계속기록법과 정기적으로 실시하는 실지재고조사에 의하여 확정되며, 아래의 방법을 적용하여 산정한 취득원가로 평가되고 있습니다. 구 분 평가방법 상품, 제품, 재공품, 저장품, 원부재료 총평균법 완성주택, 미착품 개별법 2.7 유형자산 유형자산은 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하여 표시됩니다. 역사적 원가는 자산의 취득에 직접적으로 관련된 지출을 포함합니다.토지, 코스, 입목 및 기타의 유형자산인 미술품은 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 비한정인 것으로 평가하여 상각하고 있지 아니합니다. 상기 비한정 내용연수로 분류된 유형자산을 제외한 유형자산은 취득원가에서 잔존가치를 제외하고, 다음의 추정 경제적 내용연수에 걸쳐
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정액법으로 상각됩니다. 구 분 추정 내용연수 건물 30년 구축물 20년 차량운반구 4년 임차자산개량권 10년 비품 4년 유형자산의 감가상각방법과 잔존가치 및 경제적 내용연수는 매 회계연도 말에 재검토되고 필요한 경우 추정의 변경으로 조정됩니다. 2.8 차입원가 적격자산을 취득 또는 건설하는데 발생한 차입원가는 해당 자산을 의도된 용도로 사용할 수 있도록 준비하는 기간 동안 자본화되고, 적격자산을 취득하기 위한 특정목적차입금의 일시적 운용에서 발생한 투자수익은 당 회계기간 동안 자본화 가능한 차입원가에서 차감됩니다. 기타 차입원가는 발생기간에 비용으로 인식됩니다. 2.9 정부보조금 자산관련보조금과 수익관련보조금은 이연수익으로 인식하여 각각 자산의 내용연수와 해당 정부보조금으로 보전하려는 관련원가를 비용으로 인식하는 기간에 걸쳐 체계적인 기준에 따라 '기타수익'으로 인식합니다. 2.10 투자부동산 임대수익이나 투자차익을 목적으로 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 원가로 측정되며, 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 투자부동산 중 토지를 제외한 투자부동산은 추정 경제적 내용연수 30년 동안 정액법으로 상각됩니다. 2.11 비금융자산의 손상 내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다. 2.12 매입채무와 기타채무 매입채무와 기타채무는 회사가 보고기간말 전에 재화나 용역을 제공받았으나 지급되지 않은 부채입니다. 매입채무와 기타채무는 지급기일이 보고기간 후 12개월 후가 아니라면 유동부채로 표시되었습니다. 해당 채무들은 최초에 공정가치로 인식되고 후속적으로 유효이자율법을 적용한 상각후원가로 측정됩니다. 2.13 금융부채 (1) 분류 및 측정회사의 당기손익-공정가치 측정 금융부채는 단기매매목적의 금융상품입니다. 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 수단으로 지정되지 않은 파생상품이나 금융상품으로부터 분리된 내재파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다.당기손익-공정가치 측정 금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표 상 '매입채무', '차입금' 및 '기타금융부채' 등으로 표시됩니다.(2) 제거금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다. 소멸하거나 제3자에게 양도한 금융부채의 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다. 2.14 충당부채 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채의 증가는 이자비용으로 인식됩니다. 2.15 당기법인세 및 이연법인세 법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다.당기법인세비용은 보고기간말 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 측정합니다. 경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 회사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있으며, 세무당국이 불확실한 법인세 처리를 수용할 가능성이 높은지 고려합니다. 회사는법인세 측정 시 가장 가능성이 높은 금액 또는 기댓값 중 불확실성의 해소를 더 잘 예측할 것으로 예상되는 방법을 사용하여 불확실성의 영향을 반영합니다.이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의
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차이로 발생하는 일시적차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않는다면 인식되지 않습니다.이연법인세자산은 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다.이연법인세자산과 부채는 법적으로 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 권리를 회사가 보유하고 있고, 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련된 경우에 상계합니다. 당기법인세 자산과 부채는 법적으로 상계할 수 있는 권리를 회사가 보유하고 있고, 순액으로 결제할 의도가 있거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제하려는 의도가 있는 경우에 상계합니다. 2.16 종업원급여 회사는 확정급여제도를 운영하고 있으며, 확정급여제도는 확정기여제도를 제외한 모든 퇴직급여제도입니다. 일반적으로 확정급여제도는 연령, 근속연수나 급여수준 등의 요소에 의하여 종업원이 퇴직할 때 지급받을 퇴직연금급여의 금액이 확정됩니다. 확정급여제도와 관련하여 재무상태표에 계상된 부채는 보고기간말 현재 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 금액입니다. 확정급여채무는 매년 독립된 보험계리인에 의해 예측단위적립방식에 따라 산정되며, 확정급여채무의 현재가치는 그 지급시점과 만기가 유사한 우량회사채의 이자율로 기대미래현금유출액을 할인하여 산정됩니다. 한편, 순확정급여부채와 관련한 재측정요소는 기타포괄손익으로 인식됩니다.제도개정, 축소 또는 정산이 발생하는 경우, 과거근무원가 또는 정산으로 인한 손익은 당기손익으로 인식됩니다. 2.17 수익인식 (1) 수행의무의 식별회사는 고객에게 골프리조트 및 관련 부대시설의 대여 등의 용역을 제공하고 있으며,회사 보유 투자부동산의 임대용역을 제공하고 있습니다. 회사의 수행의무는 고객에게 골프리조트와 관련 부대시설을 이용할 수 있는 권리를 제공하는 것과 특정 기간 동안 회사 보유 투자부동산을 이용할 수 있는 권리를 제공하는 것입니다.회사는 골프리조트 및 관련 부대시설을 제공한 시점에 수익으로 인식하며, 임대용역을 제공하는 계약기간에 걸쳐 수익을 인식합니다. 또한 회사는 휴양 콘도미니엄의 분양등 판매를 영위하며, 관련수익은 휴양 콘도미니엄 부동산에 대한 통제가 고객에게 이전되는 시점에 인식됩니다. 부동산은 계약상 제약 때문에 일반적으로 회사에 대체적인 용도가 없습니다. 하지만 집행 가능한 대금지급청구권은 고객에게 법적 소유권이 넘어갈 때까지 발생하지 않기 때문에 수익은 법적 소유권이 고객에게 이전되었을 때 인식합니다. 수익은 계약에서 동의한 거래가격으로 측정합니다. 대부분의 경우 대가는 소유권이 이전되었을 때 지급기일이 도래합니다. (2) 고객충성제도회사는 고객이 골프리조트 시설 이용 및 의류제품 등의 구매에서 발생한 누적 매출액에 상응하는 보상점수를 부여하는 고객충성제도를 운영하고 있습니다. 매출과 관련하여 받았거나 받을 대가의 공정가치는 보상점수와 매출에 배분되며, 이때 보상점수에 배분될 대가는 공정가치에 기초하여 측정됩니다. 보상점수에 대한 매출은 고객이 보상점수를 사용하는 시점에 인식하며, 최초 매출 후 3년 이내에 소멸될 것으로 예상됩니다. 2.18 리스 (1) 리스제공자 회사가 리스제공자인 경우 운용리스에서 생기는 리스수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식합니다. 운용리스 체결 과정에서 부담하는 리스개설직접원가를 기초자산의 장부금액에 더하고 리스료 수익과 같은 기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식합니다. 각 리스된 자산은 재무상태표에서 그 특성에 기초하여 표시하였습니다. (2) 리스이용자 회사는 다양한 사무실, 소매매장을 리스하고 있습니다. 리스계약은 일반적으로 1~10년의 고정기간으로 체결되지만 연장선택권이 있을 수 있습니다. 계약에는 리스요소와 비리스요소가 모두 포함될 수 있습니다. 회사는 상대적 개별 가격에 기초하여 계약 대가를 리스요소와 비리스요소에 배분하였습니다. 리스조건은
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개별적으로 협상되며 다양한 계약조건을 포함합니다. 리스계약에 따라 부과되는 다른 제약은 없지만 리스자산을 차입금의 담보로 제공할 수는 없습니다. 회사는 계약이 집행가능한 기간 내에서 해지불능기간에 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간과 종료선택권을 행사하지 않을 것이 상당히 확실한 경우의 그 대상기간을 포함하여 리스기간을 산정합니다. 회사는 리스이용자와 리스제공자가 각각 다른 당사자의 동의 없이 종료할 수 있는 권리가 있는 경우 계약을 종료할 때 부담할 경제적 불이익을 고려하여 집행가능한 기간을 산정합니다. 리스에서 생기는 자산과 부채는 최초에 현재가치기준으로 측정합니다. 리스부채는 다음 리스료의 순현재가치를 포함합니다. ·받을 리스 인센티브를 차감한 고정리스료(실질적인 고정리스료 포함) ·개시일 현재 지수나 요율을 사용하여 최초 측정한, 지수나 요율(이율)에 따라 달라지는 변동리스료 ·잔존가치보증에 따라 회사(리스이용자)가 지급할 것으로 예상되는 금액 ·회사(리스이용자)가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우에 그 매수선택권의 행사가격 ·리스기간이 회사(리스이용자)의 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 그 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액 리스의 내재이자율을 쉽게 산정할 수 있는 경우 그 이자율로 리스료를 할인합니다. 내재이자율을 쉽게 산정할 수 없는 경우에는 리스이용자가 비슷한 경제적 환경에서 비슷한 기간에 걸쳐 비슷한 담보로 사용권자산과 가치가 비슷한 자산을 획득하는 데 필요한 자금을 차입한다면 지급해야 할 이자율인 리스이용자의 증분차입이자율을 사용합니다. 회사는 증분차입이자율을 다음과 같이 산정합니다. ·가능하다면 개별 리스이용자가 받은 최근 제3자 금융 이자율에 제3자 금융을 받은 이후 재무상태의 변경을 반영 개별 리스이용자가 리스와 비슷한 지급일정을 가진 분할상환 차입금 이자율을 쉽게 관측(최근의 금융 또는 시장 자료를 통해)할 수 있는 경우, 회사는 증분차입이자율을 산정할 때 그 이자율을 시작점으로 사용합니다. 각 리스료는 리스부채의 상환과 금융원가로 배분합니다. 금융원가는 각 기간의 리스부채 잔액에 대하여 일정한 기간 이자율이 산출되도록 계산된 금액을 리스기간에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다. 사용권자산은 다음 항목들로 구성된 원가로 측정합니다. ·리스부채의 최초 측정금액 ·받은 리스 인센티브를 차감한 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료 ·리스이용자가 부담하는 리스개설직접원가 ·복구원가의 추정치 사용권자산은 리스개시일부터 사용권자산의 내용연수 종료일과 리스기간 종료일 중 이른 날까지의 기간동안 감가상각합니다. 회사가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한(reasonably certain) 경우 사용권자산은 기초자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각합니다. 회사는 유형자산으로 표시된 토지와 건물 및 회사가 보유하고 있는 사용권자산인 건물에 대해서는 재평가모형을 선택하지 않았습니다. 모든 소액자산 리스와 관련된 리스료는 정액 기준에 따라 당기손익으로 인식합니다. 소액리스자산은 소액의 사무실 집기, 비품으로 구성되어 있습니다. 2.19 재무제표 승인 회사의 재무제표는 2023년 2월 16일자로 이사회에서 승인됐으며, 정기주주총회에서수정승인 될 수 있습니다. 3. 중요한 회계추정 및 가정 재무제표 작성에는 미래에 대한 가정 및 추정이 요구되며 경영진은 회사의 회계정책을 적용하기 위해 판단이 요구됩니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에 비추어 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 회계추정의 결과가 실제 결과와 동일한 경우는 드물 것이므로 중요한 조정을유발할 수 있는 유의적인 위험을 내포하고 있습니다. 다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 경영진 판단과 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 일부 항목에 대한 유의적인 판단 및 추정에 대한 추가적인 정보는 개별 주석에 포함되어 있습니다. (1) 법인세회사의 과세소득에 대한 법인세는 대한민국의 세법 및 과세당국의 결정을
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적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다(주석 31 참조).(2) 금융상품의 공정가치활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 원칙적으로 평가기법을 사용하여 결정됩니다. 회사는 보고기간말 현재 중요한 시장상황에 기초하여 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판단을 하고 있습니다(주석 5 참조). (3) 금융자산의 손상 금융자산의 손실충당금은 부도위험 및 기대손실률 등에 대한 가정에 기초하여 측정됩니다. 회사는 이러한 가정의 설정 및 손상모델에 사용되는 투입변수의 선정에 있어서 회사의 과거 경험, 현재 시장 상황, 재무보고일 기준의 미래전망정보 등을 고려하여 판단합니다(주석 4.1.2 참조). (4) 순확정급여부채 순확정급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들 특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다(주석 28 참조). (5) 리스리스기간을 산정할 때에 경영진은 연장선택권을 행사하거나 종료선택권을 행사하지 않을 경제적 유인이 생기게 하는 관련되는 사실 및 상황을 모두 고려합니다. 연장선택권의 대상 기간(또는 종료선택권의 대상 기간)은 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것(또는 행사하지 않을 것)이 상당히 확실한 경우에만 리스기간에 포함됩니다. 소매매장, 사무실 리스의 경우 일반적으로 가장 관련된 요소는 다음과 같습니다. 종료하기 위해(연장하지 않기 위해) 유의적인 벌과금을 부담해야 한다면 일반적으로 회사가 연장선택권을 행사하는 것이(종료선택권을 행사하지 않는 것이) 상당히 확실합니다. 리스개량에 유의적인 잔여 가치가 있을 것으로 예상되는 경우 일반적으로 회사가 연장선택권을 행사하는 것이(종료선택권을 행사하지 않는 것이) 상당히 확실합니다. 회사는 유의적인 원가나 사업 중단 없이도 자산을 대체할 수 있으므로 사무실과 소매매장 리스에서 대부분의 연장선택권은 리스부채에 포함하지 않습니다. 선택권이 실제로 행사되거나(행사되지 않거나) 회사가 선택권을 행사할(행사하지 않을) 의무를 부담하게 되는 경우에 리스기간을 다시 평가합니다. 리스이용자가 통제할수 있는 범위에 있고 리스기간을 산정할 때에 영향을 미치는 유의적인 사건이 일어나거나 상황에 유의적인 변화가 있을 때에만 회사는 연장선택권을 행사할 것(또는 행사하지 않을 것)이 상당히 확실한지의 판단을 변경합니다. 4. 재무위험관리 4.1 재무위험관리요소 회사가 노출되어 있는 재무위험 및 이러한 위험이 회사의 미래 성과에 미칠 수 있는 영향은 다음과 같습니다. 위험 노출 위험 측정 관리 시장위험 - 주가 지분상품 투자 민감도 분석 포트폴리오 분산 시장위험 - 이자율 변동금리 장기차입금 민감도 분석 신용위험 현금성자산, 매출채권,채무상품 연체율 분석, 신용등급 은행예치금 다원화, 신용한도, 채무상품 투자지침 유동성위험 차입금 및 기타 부채 현금흐름 추정 차입한도 유지 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 재무부서의 주관으로 이루어지고 있습니다. 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 원칙과 이자율 위험, 신용 위험 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 정책을 문서화하여 제공하고 있습니다. 4.1.1 시장위험 (1) 외환위험회사는 당기말 현재 외화자산 및 부채가 없으므로 환율변동이 세후이익 및 자본에 미치는 영향은 중요하지 않습니다. (2) 가격위험 회사는 재무상태표상 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 또는 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류되는 회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출돼 있습니다. 회사는 지분증권에 대한 투자로 인한 가격위험을 관리하기 위해 포트폴리오를 분산투자하고 있으며 포트폴리오의 분산투자는 회사가 정한 한도에 따라 이루어집니다. 회사가 보유하고 있는 상장주식은 모두 공개시장에서 거래되고 있으며, KOSPI 주가지수에 속해 있습니다. (가) 민감도 분석 보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 회사 보유 상장주식 가격이 상승 또는 하락을 하는 경우 당기 세후이익에 미치는 영향은 없으며, 자본에 미치는
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영향은 아래 표와 같습니다. 이 분석은 상장주식 가격이 일정하게 10% 상승 또는 하락하는 경우를 가정하여 세후 효과로 분석한 것입니다(단위:천원). 구분 당기말 전기말 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 상장주식 기타포괄손익-공정가치 측정 지분증권의 손익은 자본에 영향을 미칩니다. (나) 당기손익 및 기타포괄손익 회사의 투자 금융상품이 당기손익 및 기타포괄손익에 미치는 영향은 주석 6에서 설명하고 있습니다. (3) 이자율 위험 이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 차입금 및 예금에서 발생하고 있습니다. 회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.회사는 보고기간말 현재 변동금리부 차입금 대비 변동금리부 예금이 많아 이자율상승시 순이자수익이 증가합니다. 한편, 회사는 고금리차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 일간/주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시, 대응방안 수립 및 변동금리부 조건의 장/단기차입금과 예금을 적절히 운영함으로써 이자율변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다.보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 1% 변동시 회사의 세후이익에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다. (단위: 천원) 지수 세후이익에 대한 영향 자본에 대한 영향 당기(*) 전기 당기 전기 상승 시 하락 시 (*) 당기말에는 변동금리부 차입금 대비 변동금리부 예금이 많아 이자율 변동에 따른 세후이익에 미치는 영향을 산정하지 않았습니다. 4.1.2 신용 위험 신용위험은 회사가 보유하고 있는 매출채권과 기타 상각후원가 금융자산에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다.금융기관의 경우, 독립적인 신용평가기관으로부터의 신용등급 정보를 고려하여 거래를 하고 있습니다. 당기 중 신용한도를 초과한 건은 없었으며 경영진은 상기 거래처로부터 의무불이행으로 인한 손실을 예상하고 있지 않습니다(주석 11 참조). (1) 위험관리 신용위험은 회사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 회사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며, 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정, 관리하고 있습니다.또한 신용위험은 현금및현금성자산, 각종 예금 등과 같은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있습니다. 이러한 위험을 줄이기 위해, 회사는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래를 하고 있습니다. 회사는 2022년 12월 31일 현재 중대한 채무불이행 등이 발생할 징후는 낮은 것으로 판단하고 있습니다. 회사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다. (2) 금융자산의 손상 회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다. · 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권 · 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산 기대신용손실 모형이 적용되는 금융자산은 모두 신용위험이 낮을 것으로 판단됩니다. 회사는 채무불이행 위험이 낮고 단기간 내에 계약상 현금흐름을 지급할 수 있는 발행자의 충분한 능력이 있는 경우 신용위험이 낮은 것으로 간주합니다. 손상된 채권이 발생하는 경우, 이에 대한 충당금 설정 및 차감액은 손익계산서 상 판매비와관리비와 금융비용에 포함합니다. 추가적인 현금회수 가능성이 없는 경우 대손충당금은 일반적으로 제각하고 있습니다.(3) 당기손익-공정가치 측정 금융자산회사는 당기손익-공정가치 측정 금융자산에 대한 신용위험에도 노출되어 있습니다. 당기 현재 회사의 관련 최대노출금액은 해당 장부금액입니다(당기: 26,786백만원, 전기: 27,175백만원). 4.1.3 유동성 위험 유동성 위험관리는 충분한 현금 및 시장성 있는 유가증권의 유지, 적절하게 약정된
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신용한도금액으로부터의 자금 여력 및 시장포지션을 결제할 수 있는 능력 등을 포함하고 있습니다. 회사의 유동성위험 분석내역은 다음과 같으며, 현금흐름은 할인하지 아니한 금액으로, 미지급이자가 포함된 금액입니다. (단위: 천원) 구 분 1년 이하 1년~ 2년이하 2년~ 5년이하 5년초과 합 계 매입채무 및 기타금융부채 리스부채 합 계 (단위: 천원) 구 분 1년 이하 1년~ 2년이하 2년~ 5년이하 5년초과 합 계 장기차입금 매입채무 및 기타금융부채 리스부채 합 계 4.2. 자본위험관리 회사의 자본 관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본 비용을 절감하기 위해 최적의 자본 구조를 유지하는 것입니다. 회사의 자본관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요할 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재의 부채비율, 순차입금비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 부채총계(A) 자본총계(B) 예금 등(C) 차입금(D) 부채비율(A/B) 순차입금비율 (D-C)/B(*) (*) 당기말 순차입금이 음수로 산정되어 표시하지 않았습니다. 5. 공정가치 5.1 금융상품 종류별 공정가치 (1) 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 장부금액 공정가치(*) 장부금액 공정가치(*) 금융자산 현금및현금성자산 매출채권 기타유동금융자산 만기보유금융자산 당기손익-공정가치 측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 기타비유동금융자산 합 계 금융부채 매입채무 장기차입금 기타유동금융부채 기타비유동금융부채 합 계 (*) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치에 해당합니다. 5.2. 공정가치 서열체계 공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다. - 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의 (조정하지 않은) 공시가격 (수준 1) - 수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수 (수준 2) - 자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수 (수준 3) 공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다(단위:천원).(1) 당기말 (단위: 천원) 구 분 수준1 수준2 수준3 합계 금융자산 당기손익-공정가치 측정 금융자산 공모주펀드 상각형 조건부자본증권 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 지분증권 - KT(상장) 지분증권 - 한국패션유통물류(보통주) 지분증권 - 한국패션유통물류(우선주) 합계 (2) 전기말 (단위: 천원) 구 분 수준1 수준2 수준3 합계 금융자산 당기손익-공정가치 측정 금융자산 전환사채-한국패션유통물류(주) 전환사채-제주밀레니엄스퀘어(주) 공모주펀드 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 지분증권 - KT(상장) 지분증권 - 한국패션유통물류(보통주) 지분증권 - 한국패션유통물류(우선주) 지분증권 - 코메드(비상장) 합계 5.3. 반복적인 공정가치 측정치의 서열체계 수준 간 이동 회사는 공정가치 서열체계의 수준 간 이동은 발생시킨 사건이나 상황의 변동이 일어난 날짜에 인식합니다.당기 중 각 공정가치 서열체계의 수준 간 이동 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 전환사채 합계 당기초 대체(*) 평가 당기말 (*) 당기 중 수준 3으로 분류된 전환사채-한국패션유통물류(주) 4,006,460천원과 전환사채-제주밀레니엄스케어(주) 3,514,000천원이 각각 장기대여금과 단기대여금으로 대체 되었습니다. 5.4. 가치평가기법 및 투입변수 회사는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 반복적인 공정가치측정치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다.(1) 전기말 (단위: 천원) 구 분 공정가치 수준 가치평가기법 투입변수 수준3 투입변수 범위(가중평균) 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품
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비상장주식 순자산가치평가법 순자산 당기손익-공정가치 측정 채무상품 전환사채 한국패션유통물류 자산접근법 담보부동산의감정평가액 제주밀레니엄스케어(주) 자산접근법 담보부동산의감정평가액 6. 범주별 금융상품 6.1 금융상품 범주별 장부금액 (1) 보고기간 종료일 현재 금융자산의 범주별 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기손익-공정가치 측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 상각후원가금융상품 합계 금융자산 현금및현금성자산 매출채권 기타유동금융자산 만기보유금융자산 당기손익-공정가치 측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 기타비유동금융자산 합 계 금융부채 매입채무 기타유동금융부채 기타비유동금융부채 합 계 (단위: 천원) 구 분 당기손익-공정가치 측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 상각후원가금융상품 합계 금융자산 현금및현금성자산 매출채권 기타유동금융자산 만기보유금융자산 당기손익-공정가치 측정 금융자산 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 기타비유동금융자산 합 계 금융부채 매입채무 단기차입금 장기차입금 기타유동금융부채 기타비유동금융부채 합 계 (2) 당기와 전기 중 금융상품 범주별 순손익은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 당기손익-공정가치 측정 금융자산 이자수익 평가손익 소 계 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 기타포괄손익(지분상품관련 평가손익) 수입배당금 소 계 상각후원가 금융상품(자산) 이자수익 대손충당금환입(대손상각비) 소 계 상각후원가 금융상품(부채) 이자비용(*) 소 계 (*) 리스부채와 관련된 이자비용은 제외되어 있습니다. 7. 현금및현금성자산 보고기간 종료일 현재 회사의 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 보유현금 보통예금 등 RP 합 계 8. 당기손익-공정가치 측정 금융자산 (1) 당기손익-공정가치 측정 금융자산은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 비유동항목 전환사채 한국패션유통물류(주) 제주밀레니엄스퀘어(주) 공모주펀드 상각형 조건부자본증권 합 계 (2) 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 기초 취득 대체(*) 평가 기말 (*) 당기 중 전환사채-한국패션유통물류(주) 4,006,460천원과 전환사채-제주밀레니엄스케어(주) 3,514,000천원이 각각 장기대여금과 단기대여금으로 대체 되었습니다. 9. 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (1) 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 비유동항목 상장주식 KT 비상장주식 한국패션유통물류 보통주 한국패션유통물류 우선주 합 계 (2) 당기와 전기 중 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 기초 평가 기말 10. 만기보유금융자산 (1) 보고기간 종료일 현재 만기보유금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 이자율(%) 당기말 전기말 유동성 국공채 비유동성 국공채 합 계 (2) 당기와 전기 중 만기보유금융자산의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 기초금액 취득 만기회수 상각 기말금액 차감:유동성항목 기말금액(비유동성) 11. 매출채권 및 기타상각후원가 금융자산 (1) 보고기간 종료일 현재 매출채권 및 기타상각후원가 금융자산의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 매출채권 대손충당금 매출채권(순액) 기타유동금융자산 단기대여금 대손충당금 미수금 대손충당금 미수수익 유동성임차보증금 기타유동금융자산(순액) 기타비유동금융자산 장기대여금 대손충당금 임차보증금 기타비유동금융자산(순액) 합 계 (2) 당기와 전기 중 매출채권 및 기타상각후원가 금융자산의 대손충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 기초 대손상각비(*) 기말 (*) 매출채권에 대한 대손상각비는 판매비와관리비에, 기타상각후원가 금융자산에 대한 대손상각비는 기타비용에 포함되어있습니다. 12. 기타유동자산 (단위:
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천원) 구 분 당기말 전기말 선급금 선급비용 합 계 13. 계약부채 (1) 회사가 인식하고 있는 계약부채는 아래와 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유동계약부채 선수금 상품권 기타 소 계 선수수익 빌라관리비 회원권 고객충성제도 의류판매 부동산(임대) 기타 소 계 유동계약부채 소계 비유동계약부채 부동산(임대) 장기선수수익 소 계 계약부채 합계 (2) 과거기간 관련 당기 인식계약부채와 관련하여 당기에 수익으로 인식한 금액과 과거 보고기간에 이행한(또는 부분적으로 이행한) 수행의무에 대해 인식한 수익 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 당기 기초 증가 수익인식 대체 기말 선수금 빌라분양 상품권 기타 소 계 선수수익 빌라관리비 회원권 마일리지 의류판매 부동산(임대) 기타 소 계 장기선수수익 부동산(임대) 기타 소 계 합 계 (단위: 천원) 당기 기초 증가 수익인식 대체 기말 선수금 빌라분양 상품권 기타 소 계 선수수익 빌라관리비 회원권 마일리지 의류판매 부동산(임대) 기타 소 계 장기선수수익 부동산(임대) 기타 소 계 합 계 14. 재고자산 (1) 보고기간 종료일 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다(단위:천원). (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 상품 재고자산평가충당금 완성주택 저장품 제품 재고자산평가충당금 원부재료 재공품 미착품 합 계 (2) 당기 중 비용으로 인식되어 매출원가에 포함된 재고자산의 원가는 13,894,500천원(전기 : 21,233,333천원)입니다.(3) 당기 및 전기에 회사는 재고평가손실 1,730,598천원(전기: 264,912천원)을 인식하였으며, 손익계산서의 '매출원가'에 포함됐습니다. 15. 투자부동산 (1) 보고기간 종료일 현재 회사의 투자부동산 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 원가 상각누계액 장부금액 원가 상각누계액 장부금액 토지 건물 합 계 (2) 당기와 전기의 투자부동산의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 당 기 기초 취득 처분 상각 기말 토지 건물 합 계 (단위: 천원) 당 기 기초 취득 처분 상각 기말 토지 건물 합 계 (3) 당기말 현재 회사의 투자부동산 중 일부는 전세권이 설정되어 있으며, 전기말 현재 회사의 투자부동산 중 일부 토지ㆍ건물이 부동산담보신탁계약에 의하여 KEB하나은행에 소유권 이전 등기가 되어 있으며, 일부는 전세권이 설정되어 있습니다 (주석 18과 33 참조).(4) 당기 중 투자부동산에서 발생한 운용리스로부터의 임대수익은 10,120백만원(전기: 9,395백만원)이며, 임대수익이 발생한 투자부동산과 직접 관련된 운영비용(유지와 보수비용, 감가상각비 포함)은 2,980백만원(전기: 3,423백만원)입니다.(5) 당기말 현재 투자부동산의 공정가치는 355,926백만원(전기 : 361,532백만원) 입니다. (6) 운용리스 제공 내역투자부동산은 매달 임차료를 지급하는 조건으로 운용리스 하에서 임차인에게 리스되었습니다. 일부 계약의 경우 리스료에 CPI(소비자물가지수) 증가를 포함하나 지수나 요율에 따라 달라지는 그 밖의 변동리스료는 없습니다. 회사는 현행 리스의 종료 시점에 잔존가치 변동에 노출되어 있지만 통상 새로운 운용리스계약을 체결하므로 이러한 리스의 종료 시점에서 잔존가치를 즉시 실현하지는 않을 것입니다. 미래 잔존가치에 대한 예상은 투자부동산의 공정가치에 반영됩니다. 한편, 당기말 현재 상기 투자부동산에 대한 운용리스계약으로 회사가 받게 될 것으로기대되는 미래 최소 리스료 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 1년 이내 1년 초과 2년 이내 2년 초과 3년 이내 3년 초과 4년 이내 4년 초과 5년 이내 5년 초과 합계 16. 유형자산 및 사용권자산 (1) 보고기간 종료일 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 취득가액 상각누계액 장부금액 취득가액 상각누계액 장부금액 토지 건물 코스 입목 구축물 차량운반구 비품 기타의유형자산 건설중인자산 사용권자산 임차자산개량권 합 계 (2) 당기와 전기의 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.
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(단위: 천원) 구 분 기초 취득 처분 상각 대체 기말 토지 건물 코스 입목 구축물 차량운반구 비품 기타의유형자산 건설중인자산 사용권자산 임차자산개량권 합 계 (단위: 천원) 구 분 기초 취득 처분 상각 대체(*) 기말 토지 건물 코스 입목 구축물 차량운반구 비품 기타의유형자산 건설중인자산 사용권자산 임차자산개량권 합 계 (*)유형자산 손상차손으로 대체하였습니다.(3) 당기 중 유형자산의 취득과 관련된 미지급금은 140,855천원 순감소(전기 : 151,923천원 순증가) 하였습니다.(4) 당기와 전기 중 유형자산 상각액이 포함되어 있는 계정과목별 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 매출원가 판매비와관리비 합 계 (5) 보고기간 종료일 현재 담보로 제공된 회사의 유형자산은 없습니다. 17. 리스 회사가 리스이용자인 경우의 리스에 대한 정보는 다음과 같습니다. 회사가 리스제공자인 경우의 리스에 대한 정보는 주석 15에서 다루고 있습니다.(1) 재무상태표에 인식된 금액 리스와 관련해 재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 사용권자산 부동산 (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 리스부채 유동 비유동 합계 당기 중 증가된 사용권자산은 8,116,419천원(전기: 337,775천원)입니다. (2) 손익계산서에 인식된 금액 리스와 관련해서 손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 사용권자산의 감가상각비 부동산 리스부채에 대한 이자비용(금융원가에 포함) 소액자산 리스료(지급수수료, 복리후생비 및 지급임차료에 포함) 당기 중 리스의 총 현금유출은 1,829,493천원(전기: 1,672,884천원)입니다. 18. 매입채무 및 기타금융부채 (1) 보고기간 종료일 현재 매입채무 및 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유동 매입채무 기타금융부채 미지급금 유동성임대보증금 (차감: 현재가치할인차금) 유동성예약보증금 소 계 비유동 기타금융부채 임대보증금 (차감: 현재가치할인차금) 장기미지급금 장기예수보증금 소 계 합 계 (2) 보고기간 종료일 현재 현재가치할인차금이 계상된 기타채무의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유효이자율(%) 장부가액 유효이자율(%) 장부가액 임대보증금(원금) 현재가치할인차금 합 계 (3) 보고기간 종료일 현재 임대보증금과 관련하여 회사의 투자부동산 중 일부 토지ㆍ건물에 전세권이 설정되어 있습니다(주석 15와 33 참조). 19. 차입금 (1) 보고기간 종료일 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 차입처 차입 종류 최장만기일 당기말 이자율(%) 당기말 전기말 KEB하나은행 시설자금 합 계 (2) 전기말 KEB하나은행 차입금 40,000백만원과 관련하여 부동산 신탁계약이 체결되어있습니다. 이에 따라 투자부동산 중 일부 토지ㆍ건물이 KEB하나은행에 소유권 이전 등기 되어 있었으며, 당기 중 차입금 상환으로 소유권 이전 등기가 해소되었습니다(주석 15와 33 참조).(3) 차입금의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 기초 차입 상환 기말 20. 영업의 계절적 특성 회사의 매출은 임대부문, 골프리조트부문, 패션사업부문이 주를 이루고 있습니다. 임대부문의 매출은 상반기와 하반기가 균등하게 발생하고 있습니다. 골프리조트부문의매출은 계절적특성으로 2, 3, 4분기의 매출이 높고 1분기의 매출이 낮으며 패션사업부문의 매출은 상반기보다 하반기의 매출의 높음으로 하반기의 매출이 상반기에 비해 높습니다. 21. 고객과의 계약에서 생기는 수익 (1) 회사는 수익과 관련해 손익계산서에 다음 금액을 인식하였습니다(단위:천원). 구 분 당기 전기 고객과의 계약에서 생기는 수익 기타 원천으로부터의 수익 : 운용리스 수익 합 계 (2) 고객과의 계약에서 생기는 수익의 구분회사는 다음의 주요 영업부문에서 재화나 용역을 기간에 걸쳐 이전하거나 한 시점에 이전함으로써 수익을 창출합니다(단위:천원). 수익인식시점 당기 전기 골프리조트매출
사우스케이프 — 사업보고서 (2022.12)

제품매출 상품매출 분양매출 골프리조트매출 제품매출 상품매출 분양매출 한 시점에 인식 기간에 걸쳐 인식 합 계 22. 매출액 당기와 전기 매출액의 구성 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 임대매출 골프리조트매출 제품매출 상품매출 분양매출 합 계 23. 매출원가 당기와 전기 매출원가의 구성 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 임대매출원가 골프리조트매출원가 제품매출원가 상품매출원가 분양매출원가 합 계 24. 판매비와관리비 당기와 전기의 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 계정과목 당기 전기 급여 퇴직급여 복리후생비 여비교통비 접대비 통신비 수도광열비 전력비 세금과공과 감가상각비 임차료 수선비 보험료 차량유지비 운반비 교육훈련비 도서인쇄비 소모품비 지급수수료 광고선전비 판매촉진비 합 계 25. 비용의 성격별 분류 (1) 당기와 전기 중 발생한 성격별 분류는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 계정과목 당기 전기 재료비 재고자산의변동 종업원급여비용 복리후생비 감가상각비 투자부동산감가상각비 지급수수료 지급임차료 소모품비 세금과공과 수도광열비 광고선전비 전력비 수선비 차량유지비 외주가공비 기타 합 계 (2) 종업원 급여 내역 (단위: 천원) 구분 당기 전기 급여비용 퇴직급여 합 계 26. 기타수익과 기타비용 당기와 전기의 기타수익 및 기타비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 기타수익 수수료수익 투자부동산처분이익 유형자산처분이익 당기손익-공정가치금융자산 평가이익 수입배당금 잡이익 합 계 기타비용 당기손익-공정가치금융자산 평가손실 기타의 대손상각비 잡손실 합 계 27. 금융수익 및 금융비용 당기와 전기의 금융수익 및 금융비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 금융수익 이자수익 외환차익 합 계 금융비용 이자비용 외환차손 합 계 28. 순확정급여부채 (1) 순확정급여부채 산정 내역 (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 기금이 적립되지 않은 확정급여채무의 현재가치 재무상태표상 순확정급여부채 (2) 확정급여채무의 변동 내역 (단위: 천원) 구 분 당기 전기 기초 금액 당기근무원가 이자비용 재측정요소: 인구통계적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익 재무적가정의 변동으로 인한 보험수리적손익 경험적조정으로 인한 보험수리적손익 제도에서의 지급액: 급여의 지급 기말 금액 (3) 주요 보험수리적 가정 구 분 당기 전기 할인율 임금상승률 (4) 주요 가정의 변동에 따른 당기 확정급여채무의 민감도 분석 (단위: 천원) 구 분 확정급여채무에 대한 영향 가정의 변동 가정의 증가 가정의 감소 할인율 ±1% 임금상승률 ±1% 상기의 민감도 분석은 다른 가정은 일정하다는 가정하에 산정됐습니다. 주요 보험수리적가정의 변동에 대한 확정급여채무의 민감도는 재무상태표에 인식된 확정급여채무 산정시 사용한 예측단위접근법과 동일한 방법을 사용하여 산정됐습니다.민감도분석에 사용된 방법 및 가정은 전기와 동일합니다(5) 미래현금흐름에 대한 확정급여제도의 영향2023년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상기여금은 없으며, 확정급여채무의 가중평균만기는 9.21년(전기: 9.77년)입니다. 29. 자본금과 잉여금 회사가 발행할 주식의 총수는 40,000,000주이고, 발행한 주식수는 보통주식 23,472,893주(전기: 23,472,893주)이며 1주당 액면금액은 10,000원입니다.(1) 당기 중 회사가 발행한 주식 및 이에 따른 자본금과 주식발행초과금의 변동내역은 없으며 전기중 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 주식수(주) 보통주(천원) 주식발행초과금 합계 전기초 전기말 당기말 (2) 보고기간말 현재 기타자본은 전액 자기주식(192,940주)으로 구성되어 있으며, 당기 중 변동이 없습니다. 30. 이익잉여금처분계산서 당기의 이익잉여금처분계산서는 2023년 3월 31일 주주총회에서 처분될 예정입니다(전기 처분확정일 : 2022년 3월 25일). (단위: 천원) 과 목 당 기 전 기 Ⅰ. 미처분이익잉여금 1. 전기이월미처리잉여금 2.