chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
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그러나, 수익 규모는 직전 분기 및 전년 동기 대비 감소한 상황입니다. 남미 서비스의 경우 남미서안항로에 경쟁사 신규항로가 개설되었고, 고수익 비즈니스인 남미항로에 선사들이 임시선박을 지속 투입 하면서 시장 운임율과 화물 적취율이 하락하였으며, 이에 따라 상당 폭 수익이 감소했습니다. 호주항로도 4분기 비수기 진입에 따른 물량 감소가 예년 대비 큰 폭으로 발생하면서 운임율이 하향되어 연말 시점에 수급 조절 차원의 임시결항(Blank Sailing)을 시행하였습니다. 러시아항로의 경우 러시아/우크라이나간 분쟁 지속으로 서비스 재개 시점을 관망 중입니다. ■ 미주항로 글로벌 시장점유율 (단위: %) 선 사 아시아 → 미주서안 미주서안 → 아시아 2022년 2021년 2020년 2022년 2021년 2020년 MSC CMA CGM 에버그린 ONE 코스코 머스크 OOCL HMM 양밍 하파그로이드 ※ 2022년 기준: 아시아 → 미주서안 (2022년 1월~12월) 미주서안 → 아시아 (2022년 1월~12월) ※ 아시아 기준: 극동, 동서남아 ※ 미주서안 기준: 미국 (캐나다 포함) ※ 주요항로인 미주항로 컨테이너 물동량 처리 기준 (출처: PIERS) 2) 벌크(유조선 / 건화물선) 부문 (1) 유조선 2022년 4분기 유조선 시장은 코로나 완화 및 계절적 성수기 도래에 따른 원유 수요 증가, 그리고 러시아/우크라이나 사태 이후 중동/미국산 대체 원유 확보에 따른 운항거리 증가로 시황 호조를 이어갔습니다. 제품선 시장 역시 러시아 원유 수입 의존도가 높은 주요 유럽 국가들의 러시아 원유 수입 불가로 석유제품 생산 및 확보가 어려운 상황이 이어지며 시황 강세를 이어갔습니다. 다만, 12월부터 중국의 코로나 재확산 및 인플레이션 확대가 수요 감소로 이어지며 시황이 조정을 받고 있는 상황입니다. 2023년 1분기는 계절적 성수기인 동절기가 마감됨과 동시에 글로벌 경기 둔화로 인해 원유 수요 감소가 예상되어 상대적으로 약세 시황이 연출될 것으로 전망됩니다. 그러나, 유조선 신조 발주 감소에 따른 신조선 유입 감소 및 환경규제 강화에 따른 노후 선박 영업 제약 심화로 유조선 시황은 중장기적으로 견조할 것으로 당사는 전망하고 있습니다. 다만, 세계 경기 둔화에 따른 원유 수요 감소 가능성은 지속적인 관찰이 필요한 상황입니다. 당사는 최근 중고선 매입을 통해 원가 경쟁력 및 수익성을 갖춘 선박을 확보 중에 있으며, 정확한 시황 전망을 기반으로 장기 계약과 Spot 운영의 비중 조절을 최적화하여 시황 상승기 수익 창출을 최대화하고 또한, 장기계약 확대를 통한 사업규모 확장을 추진하고자 합니다. 구분 2022년 1월 2022년 2월 2022년 3월 2022년 4월 2022년 5월 2022년 6월 TD3C (WS) 구분 2022년 7월 2022년 8월 2022년 9월 2022년 10월 2022년 11월 2022년 12월 TD3C (WS) (2) 건화물선 건화물선 운임 지수인 BDI는 2022년 4분기 평균 1,523 포인트로 작년 4분기 3,498 포인트 대비 약 57%, 전분기 1,655 포인트 대비 약 8% 하락하였습니다. 2022년 한 해는 글로벌 인플레이션과 금리 인상, 중국의 성장률 저하, 우크라이나 지정학적 분쟁 장기화 등 거대 변수들이 동시 다발적으로 시장에 영향을 주었고, 중국의 제로 코로나 정책은 건화물선 선복 수요를 감소시키는 가장 큰 요인으로 작용하였습니다. 3분기 후반 시점부터 북반구 곡물 수확기 영향에 따른 곡물 물동량 증가를 중심으로 선박 수요가 증가하면서 어느 정도 상승세를 나타냈으나, 글로벌 인플레이션에 대응한 각국 정부들의 금리인상 및 긴축정책으로 세계 경제 성장률 둔화 우려가 심해지면서 추가상승을 이어가지 못하고 연말까지 약보합세를 보였습니다. 클락슨 자료에 따르면, 선복 수요 측면에서 2022년 건화물 물동량은 세계 경제 긴축으로 전년대비 약 2.7% 감소한 것으로 추정되지만, 2023년에는 소폭 회복하여 전년대비 약 1.3% 증가할 것으로 전망됩니다. 선복 공급 측면에서도 2023년 선대 증가율은
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2022년 2.8% 보다 낮은 1.8% 예상되고 있어 선복 공급 부담이 완화될 것으로 전망되고 있습니다. 그렇지만 세계 경제 성장률 측면에서 중국 경기 침체 지속 및 글로벌 경기 침체 우려와 같은 부정적인 요소들이 잠재되어 있기에 예측이 불확실한 시기가 2023년도에도 이어질 것으로 예상되고 있습니다. 당사는 이러한 불확실성이 존재하는 시장에서도 장기보유선대 일일 수익력 강화, 시황 변동 및 시장에 선제적으로 대응하는 전략 대선 추진, Spot 영업력 강화 등으로 사업계획 대비 영업이익 개선을 실현하고 동시에 장기적으로 선대 원가 경쟁력을 확보하기 위해 최선을 다하고자 합니다. ■ 최근 1년간 건화물선운임지수 (BDI) 구분 2022년 1월 2022년 2월 2022년 3월 2022년 4월 2022년 5월 2022년 6월 BDI 구분 2022년 7월 2022년 8월 2022년 9월 2022년 10월 2022년 11월 2022년 12월 BDI 다. 주요 종속회사에 관한 사항 미국 텍사스주 달라스에 위치한 HMMA(HMM America)는 1982년 10월 미국 캘리포니아주 LA에서 설립되어 2006년 7월 현재의 위치로 이전하였으며, 중간지배회사로서 손자회사인 H.A.S.A(HMM America Shipping Agency)와 WUT(Washington United Terminal)를 지배하고 있습니다. 미국 텍사스주 달라스에 위치한 H.A.S.A는 미주지역 운송대행사로서 당사를 대리하여 관내 운송대행 서비스를 제공하고 있으며, 개별적인 관리 및 운영조직을 가지고 있습니다. 미국 워싱턴주 타코마에 위치한 WUT(Washington United Terminal)는 2018년 말 터미널 전산시스템 업그레이드를 통해 운영 최적화를 이루었으며, 당사가 보유한 대표적인 항만 중 하나입니다. 2020년 4월 디 얼라이언스 가입 후 선사 및 화주들에게 안정적인 서비스를 제공하고 있으며 터미널 수익 증대를 지속 추진 중입니다. 중국 상하이에 위치하고 있는 HMM CHINA는 1993년 10월 상해, 청도, 천진, 대련에 연락사무소 개소 이후, 법인화를 거쳐 2003년 11월 현재의 중국본부 체제로 정비하여 오늘에 이르고 있습니다. HMM 중국본부는 중국지역 운송대행사로서 당사를 대리하여 관내 운송서비스를 제공하고 있으며 개별적인 관리 및 운영 조직을 보유하고 있습니다. 특히 산하 조직인 청두 GDC(Global Documentation Center)를 통하여 고객서비스 향상에 지속적인 노력을 기울이고 있습니다. 라. 조직도(22.12.31 기준) 조직도_20221231 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품 등의 현황(연결 기준) 사업부문 매출유형 품 목 구체적용도 당기 매출액(백만원) 전기 매출액(백만원) 전전기 매출액(백만원) 당기 매출액비중(%) 컨테이너 용역 컨테이너 운송 컨테이너 수송 벌크 용역 벌크화물 운송 벌크화물 수송 기타(*) 용역 터미널 등 터미널운영 등 합계 (*) 연결회사는 터미널운영사업, 임대사업 등은 보고부문의 요건을 충족하지 않아 기타에 포함하였습니다. 나. 주요 제품 등의 가격변동추이 사업부문 품 목 제47기 제46기 제45기 컨테이너부문(USD/TEU) 컨테이너 운송 벌크부문(USD/MT) 벌크화물 운송 벌크부문(USD/CBM) 벌크화물 운송 1) 산출기준 (1) 컨테이너 : 총운임수입누계 / 총수송량누계 컨테이너 1TEU당 극동↔미주, 극동↔구주, 극동↔아주지역 극동↔남북(호주, 러시아, 남미, 아프리카) 간 수송가격 (화물의 종류에 따라 변동)(2) 벌크화물 : 총운임수입누계 / 총수송량누계2) 주요 가격변동원인국제 물동량 및 선복수급상태, 국제원유가, 보험료 및 인건비 등 생산능력의 산출근거>1) 생산능력 사업부문 품 목 사업소 제47기 제46기 제45기 컨테이너부문(TEU) 용역 벌크부문(MT) 벌크부문(CBM) * 벌크부문(CBM)의 생산능력 단위는 MT임※ 벌크부문 생산능력 산정 시 대선물량은 제외함 2) 생산능력의 산출근거(1) 산출방법 등 ① 산출기준 : 연간 누적 수송
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capacity ② 산출방법 : 운임수입의 주체인 사업부문별 선박의 capacity를 생산능력으로 간주하고 있습니다.(2) 평균가동시간선박운항의 특성상 선원의 교대승선을 통해 연중무휴 운항 가동하고 있습니다. 가동률> 1) 생산실적 사업부문 품 목 사업소 제47기 제46기 제45기 컨테이너부문(TEU) 용역 벌크부문(MT) 벌크부문(CBM) * 벌크부문(CBM)의 생산실적 단위는 CBM임 2) 당기(22년)의 가동률 사업부문 당기 가동가능물동량 당기 실제가동물동량 평균가동률(%) 컨테이너부문(TEU) 벌크부문(MT) 벌크부문(CBM) * 벌크부문(CBM)의 당기 가동가능물동량 단위는 MT임※ 벌크부문 당기 가동가능물동량 산정 시 대선물량은 제외함 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료에 관한 사항 1) 주요 원재료 등의 현황 (단위 : 백만원) 사업부문 매입유형 품 목 구체적용도 매입액 비율 비 고 컨테이너및 벌크 원 재 료 연료유 선박연료 부문 계 2) 주요 원재료 등의 가격변동추이(1) 컨테이너부문 및 벌크부문 (단위 : USD/MT) 품 목 제47기 제46기 제45기 연료유 ① 산출기준상기 수치는 Platts誌 발표 연도별 선박용 연료유(Singapore, 380 CST 기준) 평균 구매가격임② 주요 가격변동 원인국제 원유가격의 변동에 따라 연동됨 나. 생산설비의 현황 등 [자산항목 : 토지] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 등 기말장부가액 증가 감소 본사 외 자가 부산 양정 합계 [자산항목 : 건물] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 등 기말장부가액 증가 감소 본사 외 자가 부산 양정 중국 합계 [자산항목 : 구축물] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 등 기말장부가액 증가 감소 본사 자가 사옥 옥외사인물 등 일본 합계 [자산항목 : 선 박] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 등 기말장부가액 증가 감소 본사 계획조선 및 연불매입 SPC 합계 [자산항목 : 차량운반구] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 등 기말장부가액 증가 감소 본사 자가 서울외 에이치엠엠오션서비스(*) 에이치엠엠퍼시픽(**) 미국 싱가폴 중국 대만 말레이시아 인도 합계 * 에이치엠엠오션서비스(구 현대해양서비스)는 2020.04.07부로 사명이 변경되었습니다.** 에이치엠엠퍼시픽(구 현대상선퍼시픽)은 2020.06.10부로 사명이 변경되었습니다. [자산항목 : 공기구비품] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 등 기말장부가액 증가 감소 본사 자가 서울외 에에치엠엠오션서비스(*) 에이치엠엠퍼시픽(**) 미국 싱가폴 영국 홍콩 OPN 중국 태국 독일 네덜란드 말레이시아 벨기에 프랑스 인도 스칸디나비아 이태리 두바이 호주 블라디보스토크 필리핀 합계 * 에이치엠엠오션서비스(구 현대해양서비스)는 2020.04.07부로 사명이 변경되었습니다.** 에이치엠엠퍼시픽(구 현대상선퍼시픽)은 2020.06.10부로 사명이 변경되었습니다. [자산항목 : 기계장치] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 등 기말장부가액 증가 감소 본사 자가 부산외 에이치엠엠퍼시픽(*) OPN HMM INDIA 합계 * 에이치엠엠퍼시픽(구 현대상선퍼시픽)은 2020.06.10부로 사명이 변경되었습니다. [자산항목 : 기타유형자산] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 등 기말장부가액 증가 감소 자가 OPN HMM ITALY 합계 2) 생산설비의 현황 (사용권자산) [자산항목 : 건물] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 등 기말장부가액 증가 감소 본사 리스 서울외 에이치엠엠오션서비스(*) 에이치엠엠퍼시픽(**) 미국 일본
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싱가폴 영국 홍콩 OPN 중국 태국 독일 네덜란드 대만 말레이시아 벨기에 프랑스 인도 스캔디나비아 베트남 이탈리아 호주 블라디보스토크 필리핀 합계 * 에이치엠엠오션서비스(구 현대해양서비스)는 2020.04.07부로 사명이 변경되었습니다.** 에이치엠엠퍼시픽(구 현대상선퍼시픽)은 2020.06.10부로 사명이 변경되었습니다. [자산항목 : 구축물] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 등 기말장부가액 증가 감소 미국 합계 [자산항목 : 선 박] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 등 기말장부가액 증가 감소 본사 리스 합계 [자산항목 : 차량운반구] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 등 기말장부가액 증가 감소 본사 리스 서울외 에이치엠엠오션서비스(*) 에이치엠엠퍼시픽(**) 일본 영국 홍콩 중국 독일 네덜란드 벨기에 프랑스 스캔디나비아 이탈리아 베트남 두바이 필리핀 합계 * 에이치엠엠오션서비스(구 현대해양서비스)는 2020.04.07부로 사명이 변경되었습니다.** 에이치엠엠퍼시픽(구 현대상선퍼시픽)은 2020.06.10부로 사명이 변경되었습니다. [자산항목 : 공기구비품] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 기초장부 가액 당기증감 당기상각 환율변동효과 기말장부가액 증가 감소 본사 리스 서울외 에이치엠엠오션서비스(*) 일본 영국 홍콩 벨기에 프랑스 스캔디나비아 이탈리아 합계 * 에이치엠엠오션서비스(구 현대해양서비스)는 2020.04.07부로 사명이 변경되었습니다. 3) 설비의 신설ㆍ매입 계획 등(기준일 : 2022.12.31) (단위 : 백만원) 사업부문 구분 투자효과 2022년투자실적 2022년투자계획 비고 컨테이너부문및 벌크부문 선박 등 경쟁력 제고 선박투자친환경설비 기기 생산성 향상 컨테이너 박스 소계 기타부문 항만물류 경쟁력 제고 항만터미널 투자 정보기술 생산성 향상 기타 경쟁력 제고 소계 합계 ※ 2022년 이후의 투자는 여건에 따라 조정될 수 있으므로 투자액 합리적 예측불가 다. 생산설비의 변동 1) 생산설비의 변동 (기준일 : 2022.12.31) 회사 투입 처분 선대현황 계 비고 컨테이너선 벌크선 에이치엠엠(주) 2) 변동내역 구분 선박명 선종 일자 투입 컨테이너선 HMM DHAKA 컨테이너선 벌크선 벌크선 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적(연결 기준) (단위 : 백만원, %) 사업부문 매출유형 품 목 구체적용도 당기 매출액(백만원) 전기 매출액(백만원) 전전기 매출액(백만원) 당기 매출액비중(%) 컨테이너 용역 컨테이너 운송 컨테이너 수송 벌크 용역 벌크화물 운송 벌크화물 수송 기타(*) 용역 터미널 등 터미널운영 등 합계 (*) 연결회사는 터미널운영사업, 임대사업 등은 보고부문의 요건을 충족하지 않아 기타에 포함하였습니다. 나. 판매경로 및 판매방법 등 1) 판매조직 (2022.12.31 기준) (1) 국 내 : 3대표이사직속 3총괄 4개별실 13본부 68팀 3사무소(2) 국 외 : 6본부 26법인 60지점 5해외사무소 2) 판매경로 국내 영업조직 및 해외현지법인ㆍ지사 또는 대리점 영업을 통한 판매활동3) 판매방법 및 조건 (1) 가격정책 ① 컨테이너 - 장기계약화물 → 매년 4~5월 운임률 결정(미주 기준) 일반화물 → 해운시황에 따라 변동② 철광석, 석탄 - (주)포스코 등과 장기운송계약에 의거 운임률 결정③ 기타 화물 - 해운시황에 따라 운임률 결정 (2) 판매조건 : 현금판매 4) 판매전략 - 채산성 위주 판매정책 운영을 통한 판매목표 달성 및 고부가가치화물 유치로 수익성 증대- 영업조직력 강화를 통한 판매망 확대 및 대화주 서비스 개선- 광고 및 판촉, 선전활동 강화와 신규시장 및 신상품 개발- 고객중심의 사고와 서비스질 향상으로 고객 신뢰도 제고- 공동운항 협력선사와의 합리적인 선복 교환을 통한 생산성 및 시너지효과 극대화- On/Off Line 서비스의 연계를 통한 대고객 서비스의 질적 향상 도모 나. 수주상황 1) 전용선
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계 약 자 현대글로비스 운 송 화 물 석탄 및 철광석 석탄 및 철광석 계약체결기간 계약금액 5,883억원 3,415억원 운항 선박 운임산정방식 계약 기간동안 동일 용선료 적용하여 운임률 산정(운임률 고정) 2) 원유선 계 약 자 GS CALTEX GS Caltex 계약형태 CVC CVC 운 송 화 물 원유 원유 계약체결기간 2019년 7월 ~ 2024년 8월 2022년 하반기 ~ 2032년 하반기(*) 계약금액 1,909억원 6,264억원 운 항 선 박 사선 2척 장기용선 3척 운임산정방식 계약체결시 운임결정 (고정운임) 계약체결 시 운임결정 (고정운임) (*) 계약종료일 6개월전까지 거래 당사자들 간의 합의를 통해 계약기간을 추가로 최대5년까지 연장할 수 있음. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 재무위험관리요소 연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 공정가치이자율위험, 현금 흐름이자율위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측 불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 연결회사는 특정 위험을 회피하기 위해 파생상품을 이용하고 있습니다. 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 이루어지고 있습니다. 이사회는 외환 위험, 이자율위험, 신용위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 문서화된 정책뿐 아니라, 전반적인 위험 관리에 대한 문서화된 정책을 검토, 승인합니다. 나. 신용위험 신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 연결회사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 연결회사는 채무불이행으로 인한 재무적 손실을 경감시키는 수단으로서 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고, 충분한 담보를 수취하는 정책을 채택하고 있습니다. 연결회사는 신용위험노출 및 거래처의 신용등급을 지속적으로 검토하고 있으며 이러한 거래 총액은 승인된 거래처에 고루 분산되어 있습니다. 신용위험은 경영진에 의하여 매년 검토되고 승인된 거래한도에 의하여 통제됩니다(연결감사보고서 주석10 참조). 연결감사보고서 주석40과 42의 지급보증내역을 제외하고 당기말과 전기말 현재 연결재무제표에 기록된 금융자산의 장부금액은 손상차감 후 금액으로 연결회사의 신용위험 최대노출액을 나타내고 있습니다. 다. 시장위험 1) 외환위험 연결회사의 주요 영업활동은 기능통화인 미국달러화(US Dollar)로 거래됩니다. 기능통화이외의 통화로 표시된 자산 및 부채는 환율변동위험에 노출되어 있으며, 기능 통화이외의 통화로 지급하거나 수취하는 매일의 거래에서 발생하는 거래위험에도 노출되어있습니다. 환율변동으로 인한 위험의 노출정도는 선물환계약 및 통화스왑 계약을 활용하여 승인된 정책에서 정하는 한도 내에서 관리하고 있습니다. 연결회사는 주로 한국의 원화(KRW) 환율변동위험에 노출되어 있는 바, 보고기간 말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 원화에 대한 기능통화(USD)의 환율 10% 변동시 연결회사의 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구분 당기말 전기말 상승시 하락시 경영진은 당기말 현재의 노출정도가 연간 노출정도를 반영하지 못하기 때문에 민감도분석은 본질적인 외환위험을 적절하게 나타내지는 못한다고 판단합니다. 2) 가격위험 연결회사는 재무상태표상 장기투자자산으로 분류되는 연결회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 재고자산 가격위험에는 노출되어 있지 않습니다. 연결회사가 보유하고 있는 상장주식은 공개시장에서 거래되고 있으며, KOSPI 및 KOSDAQ 주가지수에 속해 있습니다. 당기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 주가지수의 10% 변동 시 연결 회사의 포괄손익에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다. (단위:백만원) 구분 당기말 전기말 KOSPI 지수상승시 지수하락시 KOSDAQ 지수상승시 지수하락시 3) 이자율위험 연결회사는 고정이자율과 변동이자율로 자금을 차입함에 따라
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이자율위험에 노출 되어 있습니다. 연결회사는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정금리부차입금과 변동금리부차입금의 적절한 균형을 유지하거나 이자율스왑계약을 체결하고 있습니다. 위험회피활동은 이자율 현황과 정의된 위험성향을 적절히 조정하기 위해 정기적으로 평가되며 최적의 위험회피전략이 적용되도록 하고 있습니다. 보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 100bp 변동시 연결회사의 법인세비용차감전순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구분 당기말 전기말 상승시 하락시 상승시 하락시 장기차입금 리스부채 합 계 라. 유동성위험 연결회사는 영업 자금 수요를 충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측시에는 연결회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 연결회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다.당기말과 전기말 현재 연결회사의 유동성위험 분석내역은 다음과 같습니다.(단위:백만원) 당기말 1년 이내 1년 초과5년 이내 5년 초과 계 차입금 사채 리스부채 파생상품부채 매입채무및기타채무 기타금융부채 금융보증계약 이행보증계약 합계 전기말 1년 이내 1년 초과5년 이내 5년 초과 계 차입금 사채 리스부채 파생상품부채 매입채무및기타채무 기타금융부채 금융보증계약 이행보증계약 합계 상기 만기분석은 금융부채의 할인되지 않은 현금흐름을 기초로 연결회사가 지급 하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었습니다. 또한, 상기 금융부채 중 파생상품부채는 차액결제조건에 따른 순현금유출이며, 금융보증계약 및 이행보증 계약은 약정금액 전체 금액입니다. 마. 파생상품 당기말과 전기말 현재 파생상품의 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 파생상품자산 지분거래계약 환율스왑계약 소계 파생상품부채 이자율스왑계약 지분거래계약 환율스왑계약 소계 1) 공정가치 서열체계 성격 및 특성에 기초한 금융상품의 범주별 분류에 따른 장부금액과 공정가치 및 공정가치 서열체계 수준별 분류내역은 다음과 같습니다. 공정가치 서열체계 수준은 공정가치의 관측가능한 정도에 따라 수준 1, 2 또는 3으로분류합니다. - 수준 1: 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대한 접근 가능한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격- 수준 2: 수준 1의 공시가격 이외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수에서 도출된 금액- 수준 3: 자산이나 부채에 대한 관측가능한 자료에 기초하지 않은 투입변수를 포함한 가치평가기법에서 도출된 금액 (관측가능하지 않은 투입변수)(1) 당기말과 전기말 현재 공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 당기말 수준 1 수준 2 수준 3 합계 당기손익인식금융자산 (당기손익-공정가치 측정) 장기투자자산 (기타포괄손익-공정가치 측정) 파생상품자산 파생상품부채 전기말 수준 1 수준 2 수준 3 합계 장기투자자산 (당기손익-공정가치 측정) 장기투자자산 (기타포괄손익-공정가치 측정) 파생상품자산 파생상품부채 연결회사는 금융상품의 공정가치 서열체계의 수준 간 이동을 발생시킨 사건이나 상황의 변동이 일어난 날짜에 인식합니다. (2) 당기 중 반복적인 측정치의 수준 3의 변동 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구분 기초 증가(*) 당기손익 기타포괄손익 표시통화환산손익 당기말 자산 장기투자자산 (기타포괄손익-공정가치 측정) 파생상품자산 부채 파생상품부채 (*) 당기 중 한국해양진흥공사(주) 지분증권 24,796백만원을 취득하였습니다. 2) 가치평가기법 및 투입변수 연결회사는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 금융상품의 공정가치에 대하여 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다. (단위:백만원) 구 분 공정가치 가치평가기법 수준 3 투입변수 투입변수 범위 장기투자자산(기타포괄손익-공정가치 측정) 주식 현금흐름할인모형 위험조정할인율 시장접근법 유사기업
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PSR 0.81~2.41 유사기업 PBR 0.71~1.07 순자산접근법 순자산가치 파생상품자산 주식옵션 등 옵션가격결정모형 주식변동성 할인율 파생상품부채 주식옵션 등 옵션가격결정모형 주식변동성 할인율 3) 수준 3으로 분류된 공정가치 측정치의 민감도 분석금융상품의 민감도분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에 따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 그리고 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다. 민감도 분석 대상인 수준 3으로 분류되는 각 상품별 투입변수의 변동에 따른 손익 효과에 대한 민감도분석 결과는 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 유리한 변동 불리한 변동 금융자산 장기투자자산(*1) 파생상품자산(*2) 금융부채 파생상품부채(*2) (*1) 장기투자자산은 관련된 주요 투입변수인 할인율을 1%만큼 증가 또는 감소시킴으로써 공정가치 변동을 산출하고 있음.(*2) 주식관련 파생상품은 관련된 주요 투입변수인 기초자산의 주가를 10%만큼 증가 또는 감소시킴으로써 공정가치 변동을 산출하고 있음. 바. 파생상품계약 체결현황 1) 에이치엠엠피에스에이신항만(주) 우선주식 관련 약정유안타에이치피엔티 사모투자 합자회사는 에이치엠엠피에스에이신항만(주) 우선주식 1,999,999주를 매수함에 따라 2019년 1월 31일 변경된 주주간계약을 체결하였습니다. 해당 계약에 따라 향후 에이치엠엠피에스에이신항만(주)가 유안타에이치피엔티 사모투자 합자회사에 우선배당율(연 5.4%)에 따른 배당금 전액을 지급하지 못하거나 신주인수권부사채의 이자(연 12%)를 지급기일까지 지급하지 못하는 경우 해당 미지급배당금 및 미지급이자의 50%에 대해 조건부대여를 제공해야 합니다. 해당 약정에 따른 대여잔액 한도는 23,250백만원이며 대여기간은 2025년까지이고 이자율은 3%입니다. 한편, 연결회사가 에이치엠엠피에스에이신항만(주)와 체결한 컨테이너터미널서비스계약(Container Terminal Service Agreement: TSA)은 2023년 12월31일까지 유효하며 TSA 계약의 주요 내용은 연간 물동량(1,200,000~1,400,000TEU) 보장 및 전년도 대비 일정 요율의 인상 등입니다. 동 TSA계약은 2023년 1월 중 일부개정되었습니다. 주요 개정 내용은 연간 물동량 고려 시 당사의 얼라이언스 및 joint operation 파트너 물량 포함, 당사의 에이치엠엠피에스에이신항만(주) 2021년~2025년 회계연도 세후순이익 135억원 보증 등 입니다.2) KTB 터미널인베스트일반사모투자신탁 제41호 관련 약정KTB 터미널인베스트일반사모투자신탁 제41호의 수익권자인 한국해양진흥공사와 연결회사는 2020년 10월 13일 수익증권 풋, 콜 약정서를 체결하였습니다. 이에 따라연결회사는 한국해양진흥공사가 보유한 31%의 수익증권을 매입할 권리(Call Option)를 보유하고 있으며, 한국해양진흥공사는 연결회사에게 한국해양진흥공사가 보유하는 31%의 수익증권을 매도할 권리(Put Option)를 보유하고 있습니다. 해당 옵션의 행사시기는 신탁원본 납입일로부터 3년이 되는 날로부터 1개월 이전이며, 1회에 한하여 행사가능합니다. 행사가는 전체 매입 약정금액의 31%인 7,596백만원입니다. 신탁원본의 납입은 2020년 10월 13일자로 이루어졌습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 장기해상운송계약 당기말 현재 연결회사가 체결하고 있는 장기해상운송계약 내역은 다음과 같습니다. 거래처 수송용도 호선명 척수 현대글로비스(주) 철광석 GS칼텍스(주) 원유 GS칼텍스(주)(*) 원유 G.Dream 등 (*) 선주인 GS에너지의 특수목적회사 선박금융을 위해 동 계약의 운임 계좌가 담보로 제공되었으며, 특수목적회사의 채무불이행이 없다면 연결회사는 해당 계좌를 사용함에 제한이 없습니다. (USD 564,203천 한도) 나. 연구개발활동의 개요 1) 연구개발 담당조직(22.12.31 기준)(1)
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컨테이너사업총괄- 컨테이너선대기획팀- 컨테이너항로기획팀- 물류신사업개발팀- 컨테이너수익관리팀- 컨테이너EQ팀(2) 벌크사업총괄 - 벌크전략개발팀(3) 해사총괄- R(4) 전략ㆍ재무총괄 - 재무팀, 투자기획팀(5) 연구개발 운용 현황회사는 해운업의 특성에 맞도록 선박의 건조, 운항, 관리의 효율성 제고를 위하여 실무를 겸한 연구개발 활동을 각 부문별특성에 맞추어 연구개발 성격을 갖춘 팀을 운영하고 있습니다. 구 분 건 조 운 항 관 리 해 당 부 서 재무팀투자기획팀컨테이너선대기획팀 컨테이너운항팀컨테이너운항관리팀컨테이너항로기획팀대형선팀, 중형선팀, 소형선팀유조선팀R 컨테이너수익관리팀컨테이너서비스지원팀 벌크전략개발팀 2) 연구개발비용연구활동에 대한 지출은 발생한 기간에 비용으로 인식하고 있습니다. 개발활동(또는 내부프로젝트의 개발단계)과 관련된 지출은 해당 개발계획의 결과가 새로운 제품의 개발이나 실질적 기능 향상을 위한 것이며 연결실체가 그 개발계획의 기술적, 상업적달성가능성이 높고 소요되는 자원을 신뢰성있게 측정가능한 경우에만 무형자산으로 인식하고 있습니다. 내부적으로 창출한 무형자산의 취득원가는 그 무형자산이 위에서 기술한 인식조건을최초로 충족시킨 시점 이후에 발생한 지출의 합계이며, 내부적으로 창출한 무형자산으로 인식되지 않는 개발원가는 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. 내부적으로 창출한 무형자산은 최초 인식 후에 취득원가에서 상각누계액과 손상차손누계액을차감한 금액으로 표시하고 있습니다. (단위 : 백만원) 당기 영업권 사용권 소프트웨어 개발비 기타무형자산 건설중인자산 합 계 기초금액 취득 연결범위변동 대체 처분 상각액 손상차손 사업결합 표시통화환산손익 기말금액 7. 기타 참고사항 - 해당사항 없음
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 동 사업보고서에 포함된 예측정보(당사가 미래에 발생할 것으로 전망, 예측한 활동, 사건 또는 현상)는 향후 세계경제 및 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으나, 이러한 가정들은 예측정보에서 기재한 예상치와 실제결과 간에 중대한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 따라서, 어떠한 경우에도 동 사업보고서의 예측정보는 고객의 증권투자의 결과에 대한 법적 책임소재에 대한 증빙자료로 사용될 수 없습니다. 아울러, 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 회사가 업데이트할 예정이 없음에 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 에이치엠엠 주식회사(구 현대상선 주식회사)는 1976년 3월 25일 해운업 등을 목적으로 설립되어 주로 컨테이너선 및 유조선 등에 의한 해운업 등을 영위하고 있으며, 22년 연결 재무제표 기준 부채비율 25.5%, 자기자본비율 79.7%, 자기자본이익률(ROE : Retirn On Equity) 48.8%의 수치를 기록하여 양호한 재무건전성과 수익성을 나타내고 있습니다. 1995년 10월 중 한국거래소 유가증권시장에 주식을 상장하였습니다. 당사는 설립 후 수차례의 증자 등을 거쳐 당기말 현재 자본금은 2,445,197백만원이며, 당기말 현재 최대주주인 한국산업은행의 지분율은 20.69%입니다.당사는 컨테이너선, 건화물선, 원유선, 특수제품선, 프로젝트선 등의 다양한 선박과 전 세계를 연결하는 항로망 및 네트워크를 바탕으로 안정적인 사업구조를 이루고 있으며, 각 부문 간 시너지 효과를 창출할수 있는 다양한 정책들을 실행하고 있습니다. 해운업은 전세계 경기 사이클에 따른 물동량의 변화가 업황을 좌우하는 경기민감 업종으로서 세계 경기변동, 환율, 유가 및 국제정세 등 세계경제의 전반적인 상황과 높은 상관관계를 갖고 있습니다.하지만 해운업계는 2008년 글로벌금융위기 시 물동량 감소와 운임하락 등으로 장기간 실적 악화를 경험하였으며, 2016년에는 특히 중국 경제성장률 둔화 및 글로벌 경기회복 지연 등의 이유로 경영활동에 난항을 겪었습니다. 2016년의 기록적인 해운업 불황속에서 당사는 채무 재조정 및 자본금 감소 등의 과정을 거치며 최대주주가 변경되는 등 조직의 큰 변화를 경험했습니다.당사 매출의 대부분을 차지하는 컨테이너사업 시황의 경우, 2022년은 지속되는 고운임 효과에 힘입어 2021년에 이어 최대실적을 다시 한번 경신하였으며, 특히 상하이 컨테이너 운임지수(SCFI)의 하락을 방어하는 주요 항로에 대한 장기계약 효과가 주요하게 작용하였습니다. 이에 더하여 당사는 선대의 상당비중에 선제적으로 스크러버(탈황장치) 설치를 통하여 연료부문 원가경쟁력 또한 확보할 수 있었으나, 앞서 기술한 바와 같이 상하이 컨테이너 운임 지수 자체는 전년 대비 약 10.1%가 하락하며 부진하였습니다. 한편, 연료유 평균단가는 약 24.8% 증가하였으나, 당사는 스크러버(탈황장치)의 이점인 고유황유사용을 통하여 연결 영업이익 9조 9,516억원, 연결 당기순이익 10조 854억원의 대기록을 달성하였습니다. 2023년 시황은 인플레이션, 금리인상, 에너지 위기 등 경기침체에 따른 소비자 심리 위축으로 수요 둔화가 지속될 것으로 보입니다. 반면 호황기 발주한 신조선의 인도와 더불어, 유효 선복의 상당량을 흡수하였던 항만적체의 완화로 인해 공급 압박이 심화될 것으로 예상됩니다. 이에 따라 2022년 하반기부터 이어진 운임 하락세가 2023년도에도 이어지고 있으나, 글로벌 물동량 회복 및 환경규제 강화로 인한 공급 조절에 따라 향후 시황의 향방이 결정될 것으로 예상됩니다. 세계 실물 경제의 회복이 교역량의 증가로 이어지는 파급효과의 시차, 수급 상황이 운임에 미치는 영향의 속도와 변동폭, 환경 규제 및 선사들의 공급량 조절에 따른 실질공급 증가율 변동가능성 등 업황에 영향을 미치는 변수가 복합적인 만큼, 당사는 글로벌 해운업 추세를 면밀히 검토하며 대응함과
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동시에 고객관리 강화, 고수익 화물확보, 비용절감 등을 통해 시황의 영향도를 최소화 할 수 있도록 노력을 경주하겠습니다. ○ 재무구조 개선 과정당사는 당기 중 연결 영업이익 9조 9,516억원으로 2021년에 이어 최대 실적을 또 다시 갱신하였으며, 이를 통해 장기간 지속된 불황의 여파를 딛고 연결재무제표 기준 이익잉여금은 10조 5,433억원으로 집계되었습니다.당사는 과거 재무구조가 악화되었을 당시인 2013년 중 한국산업은행과 회사채 차환발행을 위한 특별약정을, 2014년 중 한국산업은행 및 기타채권은행과 자산매각, 유상증자 및 사업구조조정 등을 내용으로 하는 재무구조 개선을 위한 약정을 체결한 바 있습니다. 또한, 당사는 재무구조 개선을 위한 강도 높은 노력의 일환으로 2016년 중 케이비증권㈜(구 현대증권) 등 지분증권 매각 및 벌크전용선 사업부문 영업양도를 실시하였으며, 채권금융기관공동관리절차(이하 "자율협약")의 개시와 사채권자집회 개최 및 경영정상화계획 이행을 위한 약정 체결 등을 통해 채무의 상환유예와 이자율 변경 등의 채무조정 및 출자전환을 포함한 유상증자와 무상감자를 완료하였고, 일부 선주들과 용선료 조정 계약을 체결하였습니다. 아울러 채권금융기관들이 보유하고 있는 무담보채권(신속인수 포함) 일부의 대환 등을 위해 전환사채 5,000억원을 발행한 바 있습니다.이후 당사는 2017년 중 해운사의 재무구조 개선을 지원하기 위한 목적으로 설립된 회사인 한국선박해양㈜와 선박매각 후 재용선(매각금액 1,504억원), 영구전환사채 발행(6,000억원) 및 제3자 배정 유상증자(1,043억원)를 완료하였으며, 글로벌 해운동맹인 "2M"과 2M + H 전략적 협력 본 계약을 체결하였고, 12월 중 유상증자를 실시하여 6,000억원이 납입완료되었습니다. 2018년 중에는 재무구조개선을 위한 자본확충을 위해 영구채 10,000억원(전환사채 4,000억원, 신주인수권부사채 6,000억원)을 발행하였고, 기존 채권금융기관협의회 자율협약 종결에 따라 경영정상화계약 이행 약정이 2018년 11월 1일에 종료되었으며, 재무구조 개선을 위한 신규자금지원에 따라 산업은행 및 한국해양진흥공사와 경쟁력 제고방안 이행 약정서를 체결 하였으며, 기존에 당기말 종료 예정이었던 동 약정서의 유효기간은 당기 중 21년 말까지 그 유효기간이 연장되었습니다. 12월 중 유상증자를 실시하여 100억원이 납입완료되었습니다.당사는 또한 2019년 중 3차례에 걸친 영구채(전환사채 9,600억원) 발행을 통하여 추가적인 재무구조 개선을 실시하였고, 3차례의 영구채 발행 시 당사의 최대주주인 한국산업은행과 그 특별관계자였던 한국해양진흥공사가 각각 50%씩 인수하였습니다.2020년 중에는 1차례에 걸친 영구전환사채 7,200억원 발행을 통하여 재무구조 개선을 위한 발판을 한번 더 마련하였고, 자체자금 조달 노력의 일환으로 공모전환사채 2,400억원을 발행하여 시장에서 좋은 반응을 거둔 바 있습니다. 3. 재무상태 및 영업실적(연결기준) 가. 에이치엠엠 주식회사의 연결대상 종속기업 및 재무현황 1) 종속기업의 현황 보고기간종료일 현재 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다. 종속기업 소유지분율(%) 소재지 결산월 업 종 에이치엠엠오션서비스(주) 한국 12월 운송지원서비스업 에이치엠엠퍼시픽(주) 한국 12월 운송지원서비스업 에이치티알헤시라스 주식회사 한국 12월 금융업 에이치엔엘트랜스 주식회사(*1) 한국 12월 운수업 미국 12월 해운대리점 미국 12월 해운대리점 미국 12월 터미널하역업 일본 12월 해운대리점 싱가포르 12월 해운대리점 영국 12월 해운대리점 홍콩 12월 해운대리점 대만 12월 해운대리점 중국 12월 해운대리점 중국 12월 해운대리점 태국 12월 해운대리점 독일 12월 해운대리점 독일 12월 해운대리점 네덜란드 12월 해운대리점 대만 12월 해운대리점 말레이시아 12월 해운대리점 벨기에 12월 해운대리점 프랑스 12월 해운대리점 인도 3월 해운대리점 스웨덴 12월 해운대리점 베트남 12월 해운대리점 이탈리아 12월 해운대리점
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러시아 12월 해운대리점 아랍에미레이트 12월 해운대리점 호주 12월 해운대리점 러시아 12월 해운대리점 필리핀 12월 해운대리점 싱가포르 12월 금융업 KTB 터미널인베스트일반사모투자신탁 제41호(*4) 한국 12월 금융업 건조중인선박금융관련SPC 등(*5) 파나마 등 12월 금융업 파나마 12월 해운업 파나마 12월 해운업 (*1) 당기 중 에이치엔엘트랜스 주식회사의 지분을 취득함에 따라 종속기업 현황에 신규 편입되었습니다.(*2) 지배기업은 해당 기업의 지분율 과반수를 보유하고 있지 않지만, 의결권 있는 주식의 과반수를 보유함으로써 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고, 해당기업에 대한 실질적인 힘으로 변동이익에 영향을 미치는 능력이 있으므로 종속기업에 포함하였습니다.(*3) 지배기업은 해당 기업의 의결권 있는 주식의 과반수를 보유하고 있지 않지만, 해당 기업에 관여함에 따라 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고, 해당기업에 대한 실질적인 힘으로 변동이익에 영향을 미치는 능력이 있으므로 종속기업에 포함하였습니다.(*4) 지배기업은 과반수 미만의 지분을 보유하고 있지만 피투자자에 대한 지배력 요건을 모두 충족하여 종속기업에 포함하였습니다. (*5) 소유지분율이 과반수가 아니지만 지배기업은 해당 특수목적기업에 대한 실질적인 힘이 있으며 단순한 자산관리자의 수준이 아닌 변동이익에 노출되어 있으므로 지배력이 있는 것으로 판단하였습니다. 한편, 당기말 현재 건조중인선박금융SPC는 없습니다. 상기 지분율은 연결회사가 보유한 모든 지분율을 합산한 것입니다. 2) 종속기업 관련 재무정보 요약 연결대상 종속기업의 보고기간말 요약재무상태와 각 회계기간의 요약손익의 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기말 당기 자산 부채 자본 매출 순손익 에이치엠엠오션서비스(주) 에이치엠엠퍼시픽(주) 에이치티알헤시라스 주식회사 에이치엔엘트랜스 주식회사 (*1) 중간지배회사로서 해당 요약재무정보는 HMM AMERICA SHIPPING AGENCY, INC.,WASHINGTON UNITED TERMINALS, INC.을 연결한 연결재무정보입니다.(*2) 중간지배회사로서 해당 요약재무정보는 CHENGDU HMM DOCUMENTATION SERVICE CO., LTD.를 연결한 연결재무정보입니다.(*3) 중간지배회사로서 해당 요약재무정보는 HMM (MANAGEMENT) GMBH를 연결한 연결재무정보입니다. 구 분 전기말 전기 자산 부채 자본 매출 순손익 에이치엠엠오션서비스(주) 에이치엠엠퍼시픽(주) 에이치티알헤시라스 주식회사 (*1) 중간지배회사로서 해당 요약재무정보는 HMM AMERICA SHIPPING AGENCY, INC.,WASHINGTON UNITED TERMINALS, INC.을 연결한 연결재무정보입니다.(*2) 중간지배회사로서 해당 요약재무정보는 CHENGDU HMM DOCUMENTATION SERVICE CO., LTD.를 연결한 연결재무정보입니다.(*3) 중간지배회사로서 해당 요약재무정보는 HMM (MANAGEMENT) GMBH를 연결한 연결재무정보입니다. 3) 연결대상 범위의 변동지배기업은 별도재무제표 작성 시 Money market trust(특정금전신탁 이하 "MMT")를 별도의 실체로 보아 종속기업투자주식으로 계정 분류하여 원가법으로 회계처리하였으나, 2021년 12월 29일 금융감독원 회계관리국에서 발표한 가이드라인에 따라 한국채택국제회계기준 적용 기업은 별도 및 연결재무제표 작성 시 MMT내 구성자산을 직접 보유한 것으로 회계처리 하는 것을 허용함으로써, 당기부터 별도재무제표 작성 시에도 연결재무제표 상 회계처리 방법과 동일하게 MMT내 구성자산을 직접 보유하는 회계처리로 변경하였습니다. 이러한 회계정책의 변경으로 MMT는 종속기업의 현황에서 제외되었으나 연결재무제표에 미치는 영향은 없습니다. 한편, 당기 중 에이치엔엘트랜스 주식회사 지분취득으로 종속기업에 추가되었습니다. 나. 재무상태(연결기준) (단위 : 백만원, %) 구분 제47기말(당기말) 제46기말(전기말) 전기대비 증감
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전기대비 증감율 (2022년 12월 말) (2021년 12월 말) [유동자산] 현금및현금성자산 매출채권및기타채권 당기법인세자산 재고자산 당기손익인식금융자산 신규발생 유동성파생상품자산 금융리스채권 기타유동금융자산 기타유동자산 [비유동자산] 매출채권및기타채권 장기투자자산 파생상품자산 금융리스채권 순확정급여자산 신규발생 공동기업투자 관계기업투자 유형자산 무형자산 사용권자산 기타비유동금융자산 기타비유동자산 이연법인세자산 자산총계 [유동부채] [비유동부채] 부채총계 [지배기업의 소유지분] 자본금 기타불입자본 이익잉여금(결손금) 기타자본구성요소 [비지배지분] 자본총계 ※ K-IFRS 연결재무제표 기준 ※ 안정성 지표 구 분 제47기말(당기말) 제46기말(전기말) 유동비율(%) 부채비율(%) 자기자본비율(%) 주1) 유동비율= (유동자산/유동부채)*100 주2) 부채비율= (부채총액/자본총계)*100주3) 자기자본비율= (자본총계/자산총계)*100 : 자산>2022년말 연결기준 자산 총계는 전기말 대비 8조 974원 증가한 25조 9,735억원이며, 유동자산은 14조 2,801억원, 비유동자산은 11조 6,934억원입니다.유동자산의 주요 변동내역으로는 현금 및 현금성 자산 3조 2,552억원 증가, 기타유동금융자산 2조 2,272억원 증가 등 입니다. 비유동자산의 주요 변동내역으로는 기타비유동금융자산 1조 8,799억원 증가, 유형자산 9,220억원 증가 등 입니다. 2022사업연도 영업활동 호조로 인하여 현금 및 현금성 자산이 크게 증가하였습니다. 당기와 전기 중 유형자산 증감내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 당기 기초금액 취득 연결범위변동 정부보조금 대체(*1) 처분 감가상각비 손상차손(*2) 손상차손환입(*2) 기타(*3) 기말금액 토지 건물 구축물 선박 차량운반구 공기구비품 기계장치 건설중인자산 기타의유형자산 합계 (*1) 당기 중 선박 사용권자산 356,450백만원과 컨테이너 기기 사용권자산 12,091백만원을 유형자산으로 대체하였습니다.(*2) 독립된 현금창출단위로 관리되고 있는 컨테이너부문 및 벌크선박은 손상징후 및 환입징후를 식별한 경우 손상(환입)평가를 수행하였으며, 벌크선박에 대해 2,811백만원의 손상차손과 7,044백만원의 손상차손환입을 인식하였습니다. 한편 컨테이너 및 벌크ㆍ기타사업부문의 유형자산 장부금액은 각각 3,164,031백만원 및 958,620백만원 입니다.(*3) 환율변동으로 인한 효과가 반영되어 있습니다. 전기 기초금액 취득 연결범위변동 정부보조금 대체(*1) 처분 감가상각비 손상차손(*2) 손상차손환입(*2) 기타(*3) 기말금액 토지 건물 구축물 선박 차량운반구 공기구비품 기계장치 건설중인자산 기타의유형자산 합계 (*1) 선박금융 SPC의 16K 선박 8척이 건조 완료됨에 따라 건설중인자산에서 사용권자산으로 1,153,349백만원 대체되었으며, 전기 중 선박 14척의 사용권자산을 유형자산으로 351,511백만원 대체하였습니다.(*2) 독립된 현금창출단위로 관리되고 있는 컨테이너부문 및 벌크선박은 손상징후 및 환입징후를 식별한 경우 손상(환입)평가를 수행하였으며, 컨테이너 선박에 대해 31,913백만원, 벌크선박에 대해 23,925백만원의 손상차손환입을 인식 및 벌크선박에 대해 701백만원의 손상차손을 인식하였습니다. 한편 컨테이너 및 벌크ㆍ기타사업부문의 유형자산 장부금액은 각각 2,776,106백만원 및 287,321백만원 입니다.(*3) 환율변동으로 인한 효과가 반영되어 있습니다. 감가상각비 중 155,036백만원(전기: 103,533백만원)은 매출원가 5,624백만원(전기: 3,283백만원)은 판매비와관리비에 포함되어 있습니다. : 부채> 당사의 당기말 부채 총계는 전기말 대비 2조 2,323억원 감소한 5조 2,855억원이며, 이중 유동부채는 2조 518억원, 비유동부채는 3조 2,338억원 입니다.유동부채는 전기대비 4,729억원 감소하였고, 비유동부채는 전기대비 1조 7,594억원이 감소하였습니다. 당기말과 전기말 현재 유동성장기부채의 내역은 다음과 같습니다.
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(단위:백만원) 구분 당기말 전기말 장기차입금 사채 사채할인발행차금 합계 연결회사는 선박 및 기기 등을 리스로 이용하고 있으며, 리스계약의 기초자산에 대한법적소유권은 리스부채에 대한 담보로 리스제공자가 보유하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 리스부채의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기말 전기말 최소리스료 현재가치 최소리스료 현재가치 1년 이내 1년 초과 5년 이내 5년 초과 소 계 차감: 유동성대체 차감: 현재가치 조정금액 합 계 : 자본> 당사의 당기말 자본 총계는 전기말 대비 10조 3,296억원 증가한 20조 6,879억원입니다. 당사는 컨테이너 시황 호조에 따른 영업이익 및 순이익 달성에 기인하여 자본총계가 대폭 증가하였으며, 22년 연결재무제표 기준 부채비율은 25.5%, 자기자본비율은 79.7% 입니다. 구분 제47기 제46기 제45기 매출액 매출원가 매출총이익(손실) 판매비와관리비 영업이익(손실) 당기순이익(손실) 지배기업 소유주지분 비지배지분 기본주당손익(단위 : 원) 희석주당손익(단위 : 원) 연결에 포함된 회사수 35개사 35개사 42개사 다. 영업실적(연결기준) (단위 : 백만원, %) 구분 제47기(당기) 제46기(전기) 전기 대비 증감 전기 대비 증감율 매출액 매출원가 매출총이익(손실) 판매비와관리비 영업이익(손실) 당기순이익(손실) 지배기업 소유주지분 비지배지분 기본주당손익(단위 : 원) 희석주당손익(단위 : 원) 연결에 포함된 회사수 35개사 35개사 ※ K-IFRS 연결재무제표 기준※ 수익성 지표 구분 제47기(당기) 제46기(전기) 매출액영업이익률(%) 매출액순이익률(%) 자기자본이익률(%) 주1) 매출액영업이익률= (영업이익/매출액)*100주2) 매출액순이익률= (당기순이익/매출액)*100주3) 자기자본이익률= (당기순이익/자본총계)*100초대형 컨테이너선 및 디얼라이언스 가입효과, 운영효율성 개선 등에 따라 높은 수준의 영업이익률이 유지되었으며, 순이익률의 경우 금융비용 감소 등에 따른 순이익 증가에 힘입어 대폭 상승하였습니다. 영업실적> 당기와 전기 중 연결회사의 매출 및 영업손익에 대한 보고부문별 분석은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 당기 매출액 영업손익(*1) 감가상각비(*3) 무형자산상각비 컨테이너 벌크 기타(*2) 합계 전기 매출액 영업손익(*1) 감가상각비(*3) 무형자산상각비 컨테이너 벌크 기타(*2) 합계 (*1) 연결회사의 경영진은 부문 영업손익에 근거하여 영업부문의 성과를 평가하고 있습니다.(*2) 연결회사는 터미널운영사업, 임대사업 등은 보고부문의 요건을 충족하지 않아 기타에 포함하였습니다. (*3) 유형자산 및 사용권자산 감가상각비가 포함되어 있습니다. 위에서 보고된 수익은 외부고객으로부터 발생한 수익입니다. 보고기간 중 연결회사내의 다른 영업부문과의 거래로 인한 수익은 없습니다. 한편, 당기와 전기 중 연결 회사 매출액의 10% 이상을 차지하는 단일 외부고객은 없습니다. ※ 전기대비 당기의 주요 영업실적 변동율 구 분 매출액 변동율(%) 영업이익 변동율(%) 컨테이너 벌 크 기 타 합 계 [정부의 해운지원 정책]해운산업은 전 세계 주요국가들의 국가 기간산업으로서 그 국민 경제적 중요성으로 인해 세계각국의 정부는 자국 해운기업에 대해 다양한 지원 및 보호정책을 시행하고 있습니다. 특히 당사 및 한진해운의 채무불이행 등으로 해운업 위기가 표면화되면서 정부는 2016년 10월 1) 경쟁력 있는 선박확보 지원확대, 2) 화물확보 및 인력수급 기반 마련, 3) 해운산업 리스크 관리체계 구축, 4) 항만경쟁력 강화로 시너지 극대화를 골자로 하는 해운산업 경쟁력 강화방안을 발표하였습니다.또한, 해양수산부의 '한국해양진흥공사 설립방안'에 의거, 한국해양진흥공사는 법정자본금 5조원 규모의 해운산업 전담지원 기관으로서 ① 선박/터미널 등에 대한 투자/보증 및 ② 중고선박 매입 후 재용선사업 뿐 아니라, ③ 해운거래 지원을 위한 시황정보 제공 ④ 노후선박 대체 등 선사경영안정을 위한 사업을 추진을 목표로 2017년 연말 근거 법률인
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'한국해양진흥공사법'제정을 완료하고 2018년 7월 5일 정식 출범했습니다.또한, 2017년 9월 29일 한국해운연합(KSP)가 조직구성을 완료한 바 있으며, 참여 선사는 당사를 포함하여 고려해운, 남성해운, 동영해운, 동진상선, 두우해운, 범주해운,장금상선, 천경해운, 태영상선, 팬오션, 한성라인, 흥아해운, SM상선 등 총 14곳 이며, 한국해운연합은 본격적인 세부 운영 규정을 마련하여 활동을 하고 있습니다. 주요 논의 사항은 ① 선복 교환 확대 ② 항로 합리화 ③ 신규항로 공동 개설 ④ 해외 터미널 확보 사업 등 입니다.상기와 같은 지원현황에도 불구하고 현재 시행 또는 계획 중인 각종 정책들이 변경, 철회될 경우 산업 내 잠재적인 위험 요인으로 작용할 가능성이 존재합니다. 또한 해외 경쟁국가들이 자국 해운산업 지원/보호 정책을 강화할 경우 국내 해운사들의 영업환경이 악화될 수도 있어, 당사는 대외환경의 변화에 불구하고 안정적인 중장기 생존력 확보를 위한 선제적 조직효율화 및 비용절감, 운영효율화에 박차를 가하고 있습니다. [컨테이너 부문] 당기 중 컨테이너 부문의 매출액은 보고통화인 원화기준 전기대비 33.6% 증가하였으며, 영업이익은 전기대비 34.9% 증가하는 등 전반적으로 양호하였습니다. 컨테이너 부문의 영업손익 달성은 2022년 전반에 걸친 지속적인 수익성 개선 노력과 글로벌 컨테이너 시황 강세 지속에 기인합니다. 2022년 컨테이너선 시장은 상하이 컨테이너 운임지수(SCFI)의 하락세가 뚜렷하였으나, 당사는 운영효율성 개선 노력 및 주요 항로 장기계약 효과 등에 힘입어 2021년을 뛰어넘는 이익 수준을 실현하였습니다. 단, 컨테이너선운임지수인 SCFI의 2022년 평균은 3,410포인트로서, 2021년 평균인 3,792포인트 대비 10.1% 하락하였습니다. 한편, 당사는 향후 지속적으로 이어질 환경규제 등에 선제적으로 대응하기 위하여 23년 2월 중 친환경연료 선박인 9,000TEU급 메탄올 추진선 9척 신조 발주를 한 바 있습니다. 미주항로는 코로나 특수 종료, 급격한 인플레이션 및 금리 인상 여파로 수요가 감소 중이며, 이로 인한 선사 간 경쟁 심화로 운임 수준이 코로나 이전 수준으로 회귀하고 있습니다. 또한 미국 내 소비 부진에 따른 소매업체들의 과잉재고, 지속적인 항만 적체 완화가 운임의 급격한 하락에 영향을 미쳤습니다. 2023년 1분기는 미국 경기침체 우려감으로 인한 수요 감소와 신조선 유입 및 공급망 혼란 완화로 인한 공급 증가 등의 영향으로 선사 간 집하 경쟁이 예상되며, 이로 인한 컨테이너 시황 약세가 지속될 것으로 전망됩니다. 당사는 안정적 매출을 위한 장기계약 화주 저변 확대, 틈새시장 발굴, 냉동화물 등 상대적인 고수익 화물 증대 그리고 지속적인 화주 관리 강화를 통해 향후의 불확실성에 대응해 나갈 계획입니다. 구주항로는 4분기에 중국 국경절 영향 등으로 인한 약세 시황을 보였습니다. 적극적인 임시 결항(Blank Sailing)을 통한 공급량 조절과 유연한 운임 정책으로 집하 안정화를 추진하였으나, 선사 간 화물 확보 경쟁 및 마켓 수요 감소로 인해 전반적인 운임은 하락세를 보였습니다. 2023년에는 마켓 내 초대형선 투입에 따른 공급량 증가와 글로벌 경기 침체에 따른 수요 약세가 지속될 것으로 전망됩니다. 당사가 속한 디 얼라이언스 역시 구주 항로에 24,000TEU대형선을 투입할 계획이며, 이에 따라 서비스를 개편하는 등 기항지 다변화를 꾀하고 북유럽 및 지중해 노선 모두 더 많은 화물을 수송할 수 있도록 경쟁력을 제고할 예정입니다. 또한, 약세 시황에 대응하기 위해 시장 상황에 맞는 탄력적 지역별 운임률 적용 및 안정적 중장기 계약 비중 확대 그리고 화주군 다변화를 통해 수익성 극대화를 추진하겠습니다. 중동항로는 2022년 국경절 이후 일시적 선복 감축과 카타르 월드컵 관련 수입 수요 증가에 따른 시황 반등이 있었으나 11월부터 선복 공급 정상화와 중국 코로나의 영향으로 시황이 약세 전환되어 연말까지 운임 하락 추이를 보였습니다. 2023년 1월 이른 춘절의 영향으로
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시황 반등 가능성을 기대하였으나, 중국 코로나 영향이 지속되어 운임 반등없이 하락 추세가 이어졌습니다. 이에 당사는 2월 중국발 수요 회복과 라마단 이전 중동 도착지의 화물 증가에 힘입은 시황 반등 가능성을 예상하고 있습니다. 인도항로는 10월초 국경절을 기점으로 국경절 이전 전통적인 특수없이 운임 하향세가 지속되다가, 국경절 이후 역내 임시결항(Blank Sailing) 증대로 이례적인 반등세를 보였습니다. 그러나, 11월초부터 다시 선복 공급 증가 및 중국 코로나 영향에 따른 물동량 둔화로 약세 시황으로 재전환되어 연말까지 운임 하락세가 지속되었습니다. 동 기간 내 당사는 최저 운임을 설정하여 최대한 방어적인 영업을 하였으나, 2023년 1월부터 임시선박 증대 등 수급 불균형이 심화됨에 따라 운임 추가 인하 조치를 실시하여 화물 적취율 방어에 힘쓰고 있습니다. 현실적으로 1월 중 춘절 이전 특수는 기대하기 어려운 상황이며, 춘절 이후 중국발 태양광 관련 화물, PVC 등 일부 품목 물량 증대를 통한 시황 반등을 기대하고 있습니다. 동아주항로는 4분기 신규 서비스 증가와 호황기 원양 투입 선박 복귀로 인한 공급 증가가 심화된 가운데 경기침체 및 중국 제로 코로나 기조 장기화에 따른 수요 위축이 맞물려 가파른 운임 하락세가 지속되었습니다. 특히 중국발 동남아향 운임은 지역별로 고점 대비 90~99%수준까지 하락하며 일부 구간은 코로나 이전보다 낮은 운임을 형성했습니다. 2023년 1분기에는 신조 중소형선 대량 인도 및 춘절 연휴에 따른 물동량 감소 등 운임 하방 압력이 더욱 증가할 것으로 예측됩니다. 이에 따라 당사는 지속적인 항로 합리화 및 선복 활용률 증대, 화주 장기 계약 이행 독려 등 손익 개선 방안을 지속 모색해 나가겠습니다. 남북항로는 4분기에도 남미, 러시아, 호주 전 항로에서 흑자를 유지했습니다. 그러나, 수익 규모는 직전 분기 및 전년 동기 대비 감소한 상황입니다. 남미 서비스의 경우 남미서안항로에 경쟁사 신규항로가 개설되었고, 고수익 비즈니스인 남미항로에 선사들이 임시선박을 지속 투입 하면서 시장 운임율과 화물 적취율이 하락하였으며, 이에 따라 상당 폭 수익이 감소했습니다. 호주항로도 4분기 비수기 진입에 따른 물량 감소가 예년 대비 큰 폭으로 발생하면서 운임율이 하향되어 연말 시점에 수급 조절 차원의 임시결항(Blank Sailing)을 시행하였습니다. 러시아항로의 경우 러시아/우크라이나간 분쟁 지속으로 서비스 재개 시점을 관망 중입니다. ■ 미주항로 글로벌 시장점유율 (단위: %) 선 사 아시아 → 미주서안 미주서안 → 아시아 2022년 2021년 2020년 2022년 2021년 2020년 MSC CMA CGM 에버그린 ONE 코스코 머스크 OOCL HMM 양밍 하파그로이드 ※ 2022년 기준: 아시아 → 미주서안 (2022년 1월~12월) 미주서안 → 아시아 (2022년 1월~12월) ※ 아시아 기준: 극동, 동서남아 ※ 미주서안 기준: 미국 (캐나다 포함) ※ 주요항로인 미주항로 컨테이너 물동량 처리 기준 (출처: PIERS) [벌크(유조선, 건화물선 등) 부문]벌크 부문은 매출액은 보고통화인 원화기준 전기대비 60% 증가하였으며, 영업이익은 45.4% 증가하였습니다. 당사는 컨테이너 뿐만 아니라 벌크 부문에 있어서도 경쟁력 강화를 위해 지속적인 노력을 실천하겠습니다.1) 유조선 2022년 4분기 유조선 시장은 코로나 완화 및 계절적 성수기 도래에 따른 원유 수요 증가, 그리고 러시아/우크라이나 사태 이후 중동/미국산 대체 원유 확보에 따른 운항거리 증가로 시황 호조를 이어갔습니다. 제품선 시장 역시 러시아 원유 수입 의존도가 높은 주요 유럽 국가들의 러시아 원유 수입 불가로 석유제품 생산 및 확보가 어려운 상황이 이어지며 시황 강세를 이어갔습니다. 다만, 12월부터 중국의 코로나 재확산 및 인플레이션 확대가 수요 감소로 이어지며 시황이 조정을 받고 있는 상황입니다. 2023년 1분기는 계절적 성수기인 동절기가 마감됨과 동시에 글로벌 경기 둔화로 인해 원유 수요 감소가 예상되어
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상대적으로 약세 시황이 연출될 것으로 전망됩니다. 그러나, 유조선 신조 발주 감소에 따른 신조선 유입 감소 및 환경규제 강화에 따른 노후 선박 영업 제약 심화로 유조선 시황은 중장기적으로 견조할 것으로 당사는 전망하고 있습니다. 다만, 세계 경기 둔화에 따른 원유 수요 감소 가능성은 지속적인 관찰이 필요한 상황입니다. 당사는 최근 중고선 매입을 통해 원가 경쟁력 및 수익성을 갖춘 선박을 확보 중에 있으며, 정확한 시황 전망을 기반으로 장기 계약과 Spot 운영의 비중 조절을 최적화하여 시황 상승기 수익 창출을 최대화하고 또한, 장기계약 확대를 통한 사업규모 확장을 추진하고자 합니다. 구분 2022년 1월 2022년 2월 2022년 3월 2022년 4월 2022년 5월 2022년 6월 TD3C (WS) 구분 2022년 7월 2022년 8월 2022년 9월 2022년 10월 2022년 11월 2022년 12월 TD3C (WS) 2) 건화물선 건화물선 운임 지수인 BDI는 2022년 4분기 평균 1,523 포인트로 작년 4분기 3,498 포인트 대비 약 57%, 전분기 1,655 포인트 대비 약 8% 하락하였습니다. 2022년 한 해는 글로벌 인플레이션과 금리 인상, 중국의 성장률 저하, 우크라이나 지정학적 분쟁 장기화 등 거대 변수들이 동시 다발적으로 시장에 영향을 주었고, 중국의 제로 코로나 정책은 건화물선 선복 수요를 감소시키는 가장 큰 요인으로 작용하였습니다. 3분기 후반 시점부터 북반구 곡물 수확기 영향에 따른 곡물 물동량 증가를 중심으로 선박 수요가 증가하면서 어느 정도 상승세를 나타냈으나, 글로벌 인플레이션에 대응한 각국 정부들의 금리인상 및 긴축정책으로 세계 경제 성장률 둔화 우려가 심해지면서 추가상승을 이어가지 못하고 연말까지 약보합세를 보였습니다. 클락슨 자료에 따르면, 선복 수요 측면에서 2022년 건화물 물동량은 세계 경제 긴축으로 전년대비 약 2.7% 감소한 것으로 추정되지만, 2023년에는 소폭 회복하여 전년대비 약 1.3% 증가할 것으로 전망됩니다. 선복 공급 측면에서도 2023년 선대 증가율은 2022년 2.8% 보다 낮은 1.8% 예상되고 있어 선복 공급 부담이 완화될 것으로 전망되고 있습니다. 그렇지만 세계 경제 성장률 측면에서 중국 경기 침체 지속 및 글로벌 경기 침체 우려와 같은 부정적인 요소들이 잠재되어 있기에 예측이 불확실한 시기가 2023년도에도 이어질 것으로 예상되고 있습니다. 당사는 이러한 불확실성이 존재하는 시장에서도 장기보유선대 일일 수익력 강화, 시황 변동 및 시장에 선제적으로 대응하는 전략 대선 추진, Spot 영업력 강화 등으로 사업계획 대비 영업이익 개선을 실현하고 동시에 장기적으로 선대 원가 경쟁력을 확보하기 위해 최선을 다하고자 합니다. ■ 최근 1년간 건화물선운임지수 (BDI) 구분 2022년 1월 2022년 2월 2022년 3월 2022년 4월 2022년 5월 2022년 6월 BDI 구분 2022년 7월 2022년 8월 2022년 9월 2022년 10월 2022년 11월 2022년 12월 BDI [기타 부문]당사는 전세계 각지의 해외법인 및 자체 보유 터미널(WUT 등)을 통한 기타 부문 매출액 및 영업이익이 발생하고 있습니다. 기타 부문 매출액은 컨테이너 부문 및 벌크 부문과 더불어 전기 대비 13.5% 증가하였으며, 영업이익 또한 3.8% 증가하였습니다. 단, 기타 부문이 당사의 영업에 있어 차지하는 비중은 컨테이너 및 벌크 대비 미미한 수준입니다. 미국 텍사스주 달라스에 위치한 HMMA(HMM America)는 1982년 10월 미국 캘리포니아주 LA에서 설립되어 2006년 7월 현재의 위치로 이전하였으며, 중간지배회사로서 손자회사인 H.A.S.A(HMM America Shipping Agency)와 WUT(Washington United Terminal)를 지배하고 있습니다. 미국 텍사스주 달라스에 위치한 H.A.S.A는 미주지역 운송대행사로서 당사를 대리하여 관내 운송대행 서비스를 제공하고 있으며, 개별적인 관리 및 운영조직을 가지고 있습니다.
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미국 워싱턴주 타코마에 위치한 WUT(Washington United Terminal)는 2018년 말 터미널 전산시스템 업그레이드를 통해 운영 최적화를 이루었으며, 당사가 보유한 대표적인 항만 중 하나입니다. 2020년 4월 디 얼라이언스 가입 후 선사 및 화주들에게 안정적인 서비스를 제공하고 있으며 터미널 수익 증대를 지속 추진 중입니다. 중국 상하이에 위치하고 있는 HMM CHINA는 1993년 10월 상해, 청도, 천진, 대련에 연락사무소 개소 이후, 법인화를 거쳐 2003년 11월 현재의 중국본부 체제로 정비하여 오늘에 이르고 있습니다. HMM 중국본부는 중국지역 운송대행사로서 당사를 대리하여 관내 운송서비스를 제공하고 있으며 개별적인 관리 및 운영 조직을 보유하고 있습니다. 특히 산하 조직인 청두 GDC(Global Documentation Center)를 통하여 고객서비스 향상에 지속적인 노력을 기울이고 있습니다. 라. 신규 사업 및 중단 사업 - 해당사항 없음 마. 조직 개편 - 당사는 조직 운영 효율성 제고를 위하여 동 보고서 기준일 대비 동 보고서 제출일 현재 당초 3대표이사직속 3총괄 4개별실 13본부 68팀 3사무소 체제에서 3대표이사직속 3총괄 4개별실 14본부 68팀 2사무소 2TF 체제로 조직 변경을 시행한 바 있습니다. 당사는 해운업의 특성에 걸맞는 고유한 TF(Task Force)의 운영을 통하여 수익성 극대화 및 대화주 서비스를 강화하고자 노력하고 있습니다. 바. 환율변동에 따른 영향 등 연결회사의 주요 영업활동은 기능통화인 미국달러화(US Dollar)로 거래됩니다. 기능통화이외의 통화로 표시된 자산 및 부채는 환율변동위험에 노출되어 있으며, 기능 통화이외의 통화로 지급하거나 수취하는 매일의 거래에서 발생하는 거래위험에도 노출되어있습니다. 환율변동으로 인한 위험의 노출정도는 선물환계약 및 통화스왑 계약을 활용하여 승인된 정책에서 정하는 한도 내에서 관리하고 있습니다. 연결회사는 주로 한국의 원화(KRW) 환율변동위험에 노출되어 있는 바, 보고기간 말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 원화에 대한 기능통화(USD)의 환율 10% 변동시 연결회사의 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구분 당기말 전기말 상승시 하락시 경영진은 당기말 현재의 노출정도가 연간 노출정도를 반영하지 못하기 때문에 민감도분석은 본질적인 외환위험을 적절하게 나타내지는 못한다고 판단합니다. 사. 자산 손상 인식(공동기업 및 관계기업의 손상 등) 연결회사는 공동기업 및 관계기업에 대하여 손상징후를 식별하고 손상징후가 식별된공동기업 및 관계기업에 대하여 손상검사를 하고 있습니다. 현금창출단위 또는 자산의 회수가능금액은 사용가치의 계산에 기초하여 결정하고 있습니다. 이러한 계산은 추정에 근거하여 이루어집니다. 특히, 당기말 현재 전세계적으로 유행하고 있는 신종코로나바이러스감염증 (COVID-19)으로 인하여 시장 불확실성이 증가하고 있습니다. 이러한 급변하는 시장상황을 고려할 때, 종속기업의 사용가치 계산시 사용되는 매출액, 영업비용, 성장률 및 할인율에 대한 추정의 불확실성은 중요하게 증가할 수 있습니다.당기중 주요 손상 내역은 공동기업투자 13,706백만원, 관계기업투자 68,516백만원, , 유형자산 5,435백만원, 사용권자산 12,508백만원, 무형자산 10백만원 등이며, 보다 자세한 사항은 연결감사보고서 주석 17. 관계기업투자, 18. 공동기업투자, 19. 유형자산 및 사용권자산, 20. 무형자산 등을 참고하시기 바랍니다. 4. 유동성 및 자금조달과 지출 가. 유동성 현황 1) 유동성 변동의 주요원인- 컨테이너 시황 강세 지속에 따른 매출 증대 등을 통한 원가구조 개선2) 현금 및 현금성자산 당기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구분 당기말 전기말 요구불예금 등 정기예금 MMDA 등 합계 3) 기타 금융자산 당기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구분 당기말 전기말 유동 단기금융상품 기타 소계 비유동
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장기금융상품 국공채 소계 합계 4) 사용이 제한된 금융자산 등 당기말 현재 사용이 제한된 금융자산 등은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 과목 종류 금융기관 금액 내용 비고 매출채권및기타채권 보증금 사고발생손해에 대한 담보 등 에이치엠엠 싱가폴 대여금 에이치엠엠 TTIA 지분매각 및 재금융 관련 대여금 채권 신규 대주단 담보 제공 에이치엠엠 소계 기타유동금융자산 정기예금 하나은행 선박관리업 영업보증 에이치엠엠오션서비스 기타비유동금융자산 별단예금 하나은행 등 당좌개설보증금 에이치엠엠 보통예금 하나은행 Total Terminal International Algeciras S.A.U. 지분 매각 관련 터미널 장비 하자보수 관련 에스크로 계약 에이치엠엠 정기예금 NAB 사무실 임차 에이치엠엠 호주 대만 항만청 임차보증금 에이치엠엠퍼시픽 신한은행 H. Tacoma호 친환경설비 설치 관련 예금 담보 에이치엠엠 소계 장기투자자산 부산컨테이너터미널(주)(*) 신한은행 부산컨테이너터미널(주)의 차입금 담보 에이치엠엠 현대무벡스(주) KB증권 산업운영자금대출 담보 에이치엠엠 소계 합계 (*) 당기말 부산컨테이너터미널(주) 지분증권을 전액 장기투자자산평가손실(기타포괄손익)으로 인식하였습니다. (연결감사보고서 주석 16, 42.(10) 참조) 5) 유동성 위험 연결회사는 영업 자금 수요를 충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측시에는 연결회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 연결회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다.당기말과 전기말 현재 연결회사의 유동성위험 분석내역은 다음과 같습니다.(단위:백만원) 당기말 1년 이내 1년 초과5년 이내 5년 초과 계 차입금 사채 리스부채 파생상품부채 매입채무및기타채무 기타금융부채 금융보증계약 이행보증계약 합계 전기말 1년 이내 1년 초과5년 이내 5년 초과 계 차입금 사채 리스부채 파생상품부채 매입채무및기타채무 기타금융부채 금융보증계약 이행보증계약 합계 상기 만기분석은 금융부채의 할인되지 않은 현금흐름을 기초로 연결회사가 지급 하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었습니다. 또한, 상기 금융부채 중 파생상품부채는 차액결제조건에 따른 순현금유출이며, 금융보증계약 및 이행보증 계약은 약정금액 전체 금액입니다. 나. 자금 조달과 지출 1) 차입금당기말과 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다(단위:백만원). 내역 차입처 만기일 연이자율(%) 금액 당기말 당기말 전기말 일반대출 하나은행(*2) 국민은행(*2) 농협은행(*2) 국민은행(*1) 한국산업은행(*1) 농협은행(*1) 우리은행(*1) 당좌대출 신한은행(*2) 우리은행(*2) 운영자금대출 한국산업은행 장비차입금 한국산업은행 신한은행 0.59~1.14 하나은행 3CD-0.091 선박담보차입 시설차입 합 계 차감: 유동성대체분 차감: 현재가치할인차금 차 감 계 (*1) 용선료 등에 대한 출자전환 및 조건변경 관련 차입금입니다.(*2) 2016년 7월 20 일에 체결된 경영정상화계획이행약정에 따라 2021년 6월 30일까지 원금상환이 유예되었으며, 2022년 6월 30일부터 5년간 원금분할상환되는 차입금입니다. 2) 사채당기말과 전기말 현재 사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 발행일 만기일 연이자율(%) 금액 당기말 당기말 전기말 182-1회 182-2회 182-3회 183-1회 183-2회 183-3회 184-1회 184-2회 184-3회 185-1회 185-2회 185-3회 187-1회 187-2회 188-1회 188-2회 합 계 차감: 유동성대체분 차감: 사채할인발행차금 차 감 계 3) 유동성장기부채 당기말과 전기말 현재 유동성장기부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구분 당기말 전기말 장기차입금 사채 사채할인발행차금 합계 4) 리스부채 연결회사는 선박 및 기기 등을 리스로 이용하고 있으며, 리스계약의 기초자산에
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대한법적소유권은 리스부채에 대한 담보로 리스제공자가 보유하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 리스부채의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기말 전기말 최소리스료 현재가치 최소리스료 현재가치 1년 이내 1년 초과 5년 이내 5년 초과 소 계 차감: 유동성대체 차감: 현재가치 조정금액 합 계 기타 충당부채 등 차입금 세부현황은 연결감사보고서를 참조하시기 바랍니다.5) 공모 및 사모에 의한 자금조달당사는 구조조정 기간 및 자율협약 체결 등을 통한 재무구조 개선과정에서 여러 차례에 걸쳐 사모, 공모방식의 자금조달을 진행해 왔습니다. 과거에 진행된 자금조달 현황 및 집행 현황 등은 동 사업보고서 "III. 재무에 관한 사항"의 "7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항"을 참조하시기 바라며, 당기 중 진행된 공모 및 사모 자금의 조달 내역은 없습니다.6) 공시대상 기간 중 자금 지출(투자) 내역 사업부문 구분 투자효과 2022년투자실적 2022년투자계획 비고 컨테이너부문및 벌크부문 선박 등 경쟁력 제고 선박투자친환경설비 기기 생산성 향상 컨테이너 박스 소계 기타부문 항만물류 경쟁력 제고 항만터미널 투자 정보기술 생산성 향상 기타 경쟁력 제고 소계 합계 ※ 2022년 이후의 투자는 여건에 따라 조정될 수 있으므로 투자액 합리적 예측불가 5. 부외거래 당사의 부외거래는 하단 '6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항'에 기재되어 있는'라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항' 이후의 기재사항을 참조하시기 바랍니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정 등에 관한 사항 다음은 연결재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다. 1) 재무제표 작성기준연결회사의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 연결재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 당기 연결 재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나 해석서의도입과관련된 영향을 제외하고는 전기 연결재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다 연결재무제표는 아래의 회계정책에서 설명한 바와 같이 매 보고기간 말에 재평가 금액이나 공정가치로 측정되는 특정 비유동자산과 금융자산을 제외하고는 역사적 원가주의를 기준으로 작성되었습니다. 역사적원가는 일반적으로 자산을 취득하기 위하여 지급한 대가의 공정가치로 측정하고 있습니다. 공정가치는 가격이 직접 관측가능한지 아니면 가치평가기법을 사용하여 추정 하는지의 여부에 관계없이 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도 하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격입니다. 자산이나 부채의 공정가치를 추정함에 있어 연결회사는 시장참여자가 측정일에 자산이나 부채의 가격을 결정할 때 고려하는 자산이나 부채의 특성을 고려합니다. 기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'의 적용범위에 포함되는 주식기준보상거래, 기업회계 기준서 제1116호 '리스'의 적용범위에 포함되는 리스거래, 기업회계기준서 제1002호 '재고자산'의 순실현가능가치 및 기업회계기준서 제1036호 '자산손상'의 사용가치와 같이 공정가치와 일부 유사하나 공정가치가 아닌 측정치를 제외하고는 측정 또는 공시목적상 공정가치는 상기에서 설명한 원칙에 따라 결정됩니다. 한국채택국제회계기준은 연결재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 필요한 부분이나 중요한 가정 및 추정이 필요한 부분은주석3에서 설명하고 있습니다. 경영진은 연결재무제표를 승인하는 시점에 연결회사가 예측가능한 미래기간 동안 계속기업으로서 존속할 수 있는 충분한 자원을 보유한다는 합리적인 기대를 가지고 있습니다. 따라서 경영진은 계속기업을 전제로 연결재무제표를 작성하였습니다. 2) 회계정책의 변경과 공시 (1) 연결회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 연결회사는 2022년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의
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제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였습니다. - 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' - 개념체계에 대한 참조(개정) 동 개정사항은 기업회계기준서 제1103호에서 종전의 개념체계('개념체계'(2007)) 대신 '개념체계'(2018)를 참조하도록 하는 내용을 포함하고 있습니다. 또한 동 개정사항은 기업회계기준서 제1037호의 적용범위에 포함되는 충당부채나 우발부채의 경우취득자는 취득일에 과거사건의 결과로 현재의무가 존재하는지를 판단하기 위해 기업회계기준서 제1037호를 적용한다는 요구사항을 추가합니다. 기업회계기준해석서 제2121호의 적용범위에 해당하는 부담금의 경우 취득자는 부담금을 납부할 부채를 생기게 하는 의무발생사건이 취득일까지 일어났는지를 판단하기 위해 기업회계기준해석서 제2121호를 적용합니다. 동 개정사항은 취득자는 사업결합에서 우발자산을 인식하지 않는다는 명시적인 문구를 추가합니다. - 기업회계기준서 제1016호 '유형자산' - 의도한 방식으로 사용하기 전에 생산된 재화의 매각금액과 관련 원가(개정) 동 개정사항은 유형자산을 경영진이 의도하는 방식으로 가동하는 데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는 과정에서 생산된 재화의 매각금액을 유형자산의 원가에서 차감하는 것을 금지합니다. 따라서 그러한 매각금액과 관련 원가를 당기손익으로 인식하며, 해당 원가는 기업회계기준서 제1002호에 따라 측정합니다. 생산된 재화가 기업의 통상적인 활동의 산출물이 아니어서 당기손익에 포함한 매각금액과 원가를 포괄손익계산서에 별도로 표시하지 않는다면 그러한 매각금액과 원가의 크기, 그리고 매각금액과 원가가 포함되어 있는 포괄손익계산서의 계정을 공시하여야 합니다. 동 개정사항은 이 개정내용을 처음 적용하는 재무제표에 표시된 가장 이른 기간의 개시일 이후에 경영진이 의도한 방식으로 가동할 수 있는 장소와 상태에 이른 유형자산에 대해서만 소급 적용합니다. 동 개정사항의 최초 적용 누적효과는 표시되는 가장 이른 기간의 시작일에 이익잉여금(또는 적절하다면 자본의 다른 구성요소)의 기초잔액을 조정하여 인식합니다. - 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채, 우발자산' - 손실부담계약-계약이행원가(개정) 동 개정사항은 계약이행원가는 계약에 직접관련되는 원가로 구성된다는 것을 명확히합니다. 계약과 직접 관련된 원가는 계약을 이행하기 위한 증분원가(예: 직접노무원가, 직접재료원가)와 계약을 이행하기 위한 직접 관련된 그 밖의 원가배분액(예: 계약의이행에 사용된 유형자산의 감가상각비)으로 구성됩니다. 동 개정사항은 이 개정사항을 최초로 적용하는 회계연도의 개시일에 모든 의무의 이행이 완료되지는 않은 계약에 적용합니다. 비교재무제표는 재작성하지 않고, 그 대신개정내용을 최초로 적용함에 따른 누적효과를 최초적용일의 기초이익잉여금 또는 적절한 경우 다른 자본요소로 인식합니다. - 한국채택국제회계기준 2018-2020 연차개선 동 연차개선은 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택', 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 기업회계기준서 제1116호 '리스', 기업회계기준서제1041호 '농림어업'에 대한 일부 개정사항을 포함하고 있습니다. ① 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택' 동 개정사항은 지배기업보다 늦게 최초채택기업이 되는 종속기업의 누적환산차이의 회계처리와 관련하여 추가적인 면제를 제공합니다. 기업회계기준서 제1101호 문단 D16(1)의 면제규정을 적용하는 종속기업은 지배기업의 한국채택국제회계기준 전환일에 기초하여 지배기업의 연결재무제표에 포함될 장부금액으로 모든 해외사업장의 누적환산차이를 측정하는 것을 선택할 수 있습니다. 다만 지배기업이 종속기업을 취득하는 사업결합의 효과와 연결절차에 따른 조정사항은 제외합니다. 관계기업이나 공동기업이 기업회계기준 제1101호 문단 D16(1)의 면제규정을 적용하는 경우에도 비슷한 선택을 할 수 있습니다. ② 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' 동 개정사항은 금융부채의 제거 여부를 평가하기 위해 '10%' 테스트를 적용할 때,기업(차입자)과 대여자
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간에 수취하거나 지급하는 수수료만을 포함하며, 여기에는 기업이나 대여자가 다른 당사자를 대신하여 지급하거나 수취하는 수수료를 포함한다는 점을 명확히 하고 있습니다. 동 개정사항은 최초 적용일 이후 발생한 변경 및 교환에 대하여 전진적으로 적용됩니다. ③ 기업회계기준서 제1116호 '리스' 동 개정사항은 기업회계기준서 제1116호 사례13에서 리스개량 변제액에 대한 내용을 삭제하였습니다. ④ 기업회계기준서 제1041호 '농림어업' 동 개정사항은 생물자산의 공정가치를 측정할 때 세금 관련 현금흐름을 제외하는 요구사항을 삭제하였습니다. 이는 기업회계기준서 제1041호의 공정가치측정이 내부적으로 일관된 현금흐름과 할인율을 사용하도록 하는 기업회계기준서 제1113호의 요구사항과 일관되도록 하며, 기업은 가장 적절한 공정가치 측정을 위해 세전 또는 세후 현금흐름 및 할인율을 사용할지 선택할 수 있습니다. 연결회사는 동 개정으로 인해 연결재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 예상하고 있습니다. (2) 재무제표 발행승인일 현재 제정ㆍ공표 되었으나, 아직 시행일이 도래하지 아니하였으며 연결회사가 조기 적용하지 아니한 한국채택국제회계기준의 내역은 다음과 같습니다. - 기업회계기준서 제1117호 '보험계약'(제정) 기업회계기준서 제1117호는 보험계약의 인식, 측정, 표시 및 공시에 대한 원칙을 설정하고, 기업회계기준서 제1104호 보험계약을 대체합니다. 기업회계기준서 제1117호는 직접참가특성이 있는 보험계약에 대해 변동수수료접근법을 적용하는 수정된 일반모형을 설명합니다. 특정 요건을 충족하는 경우 보험료배분접근법을 이용하여 잔여보장부채를 측정함으로써 일반모형은 단순화됩니다. 일반모형은 미래현금흐름의 금액, 시기 및 불확실성을 추정하기 위해 현행의 가정을 이용하며, 그러한 불확실성에 대한 원가를 명시적으로 측정합니다. 시장이자율과 보험계약자의 옵션 및 보증의 영향을 고려합니다. 기업회계기준서 제1117호는 실무적으로 불가능하여 수정소급법이나 공정가치법이 적용되는 경우가 아니라면 소급적으로 적용되어야 합니다. 경과규정의 목적상 최초 적용일은 동 기준서를 최초로 적용하는 회계연도의 개시일이며, 전환일은 최초 적용일의 직전 기간의 기초시점입니다. - 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' - 유동부채와 비유동부채의 분류(개정) 동 개정사항은 재무상태표에서 유동부채와 비유동부채의 표시에만 영향을 미치며, 자산, 부채 및 손익의 금액이나 인식시점 또는 해당 항목들에 대한 공시정보에 영향을 미치지는 않습니다. 동 개정사항은 유동부채와 비유동부채의 분류는 보고기간말에 존재하는 기업의 권리에 근거한다는 점을 명확히 하고 기업이 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리를 행사할지 여부에 대한 기대와는 무관하다는 점을 강조합니다. 그리고 보고기간말에 차입약정을 준수하고 있다면 해당 권리가 존재한다고 설명하고결제는 현금, 지분상품, 그밖의 자산 또는 용역을 거래상대방에게 이전하는 것으로 그 정의를 명확히 합니다. 동 개정사항은 2023 년 1 월 1 일 이후 최초로 시작하는 회계연도의 개시일 이후 소급적으로 적용되며 조기적용이 허용됩니다. - 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 및 국제회계기준 실무서2 '중요성에 대한 판단'(개정) - 회계정책 공시 동 개정사항은 회계정책의 공시에 대한 기업회계기준서 제1001호의 요구사항을 변경하며, '유의적인 회계정책'이라는 모든 용어를 '중요한 회계정책 정보'로 대체합니다. 회계정책 정보는 기업의 재무제표에 포함된 다른 정보와 함께 고려할 때 일반목적재무제표의 주요 이용자가 그 재무제표에 기초하여 내리는 결정에 영향을 줄 것으로 합리적으로 예상할 수 있다면 중요합니다. 기업회계기준서 제1001호 관련 문단도 중요하지 않는 거래, 그 밖의 사건 또는 상황과 관련되는 회계정책 정보는 중요하지 않으며 공시될 필요가 없다는 점을 명확히 하기 위해 개정합니다. 회계정책 정보는 금액이 중요하지 않을지라도 관련되는 거래, 그 밖의 사건 또는 상황의 성격 때문에 중요할 수 있습니다. 그러나 중요한 거래, 그
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밖의 사건 또는 상황과 관련되는 모든 회계정책 정보가 그 자체로 중요한 것은 아닙니다. 또한 국제회계기준 실무서2에서 기술한 '중요성 과정의 4단계'의 적용을 설명하고 적용하기 위한 지침과 사례가 개발되었습니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 전진적으로 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 국제회계기준 실무서2에 대한 개정사항은 시행일이나경과규정을 포함하지 않습니다. - 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시'(개정) - 행사가격 조정 조건이 있는 금융부채의 평가손익 공시 동 개정사항은 발행자의 주가 변동에 따라 행사가격이 조정되는 조건이 있는 금융상품의 전부나 일부가 기업회계기준서 제1032호 '금융상품: 표시' 문단 11의 금융부채 정의 중 (2)에 따라 금융부채로 분류되는 경우에는 그 전환권이나 신주인수권(또는 이를 포함하는 금융부채)에 대하여 보고기간에 발생한 평가손익(당기손익에 포함된 경우로 한정함) 등을 공시하도록 합니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기적용이 허용됩니다. - 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정치 변경과 오류'(개정) - 회계추정치의 정의 동 개정사항은 회계추정의 변경에 대한 정의를 회계추정치의 정의로 대체합니다. 새로운 정의에 따르면 회계추정치는 "측정불확실성의 영향을 받는 재무제표상 화폐금액"입니다. 회계추정의 변경에 대한 정의는 삭제되었으나, 기준서에 다음을 명확히 함으로써 회계추정의 변경에 대한 개념은 유지되었습니다. ㆍ 회계추정치 변경은 새로운 정보나 새로운 상황의 전개에서 비롯될 수 있으며 오류 수정으로 보지 않음 ㆍ 회계추정치를 개발하기 위해 사용한 투입변수나 측정기법의 변경에 따른 영향은 전기오류수정에서 비롯되지 않는 한 회계추정치 변경임 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기적용이 허용됩니다. 이 개정내용을 처음 적용하는 회계연도 시작일 이후에 발생하는 회계추정치 변경과 회계정책 변경에 적용합니다. - 기업회계기준서 제1012호 '법인세' - 단일 거래에서 생기는 자산과 부채에 관련되는 이연법인세 동 개정사항은 최초인식 예외규정의 적용범위를 축소합니다. 동 개정사항에 따르면 동일한 금액으로 가산할 일시적차이와 차감할 일시적차이를 생기게 하는 거래에는 최초인식 예외규정을 적용하지 않습니다. 적용가능한 세법에 따라 사업결합이 아니고 회계이익과 과세소득에 영향을 미치지 않는 거래에서 자산이나 부채를 최초로 인식할 때 같은 금액의 가산할 일시적차이와 차감할 일시적차이가 생길 수 있습니다. 예를 들어 이러한 상황은 리스개시일에 기업회계기준서 제1116호를 적용하여 리스부채와 이에 대응하는 사용권자산을 인식할 때 발생할 수 있습니다. 기업회계기준서 제1012호의 개정에 따라 관련된 이연법인세자산과 이연법인세부채를 인식해야 하며, 이연법인세자산의 인식은 기업회계기준서 제1012호의 회수가능성 요건을 따르게 됩니다. 개정사항은 표시되는 가장 이른 비교기간의 시작일 이후에 발생한 거래에 대하여 적용합니다. 또한 비교표시되는 가장 이른 기간의 시작일에 다음 항목을 인식합니다. ㆍ 다음과 관련되는 모든 차감할 일시적차이와 가산할 일시적차이에 대하여 이연 법인세자산(차감할 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 한정됨)과 이연법인세부채 - 사용권자산 그리고 리스부채 - 사후처리 및 복구 관련 부채, 그리고 이 부채에 대응하여 관련 자산원가의 일부 로 인식한 금액 ㆍ 개정내용의 최초 적용에 따른 누적효과를 비교 표시되는 가장 이른 기간 시작일에 이익잉여금(또는 적절하다면 자본의 다른 항목) 기초잔액을 조정하여 인식합니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용되며 조기 적용이 허용됩니다. 연결회사는 상기에 열거된 제ㆍ개정사항이 재무제표에 미치는 영향이 중요하지 않을것으로 판단하고 있습니다. 나. 환경 및 종업원 등에 관한 사항 [국제 온실가스 규제 및 환경규제]최근 지구온난화의 영향으로
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온실가스 배출 절감에 대한 전 세계적인 노력과 논의가 진행되고 있습니다. 이에 부응하여 해운분야에서도 국제해사기구(IMO)가 주도하는온실가스 감축 방안을 제안하였습니다. 국제해사기구는 선박으로부터 발생하는 온실가스를 줄이고자 기술적, 운영적, 시장기반적 조치를 제안하였고, 기술적 조치와 운영적 조치를 단계적으로 적용하는 것으로 합의하였습니다.이에 따라 2020년부터 선박의 연료유는 황산화물(SOx) 규제가 강화되어 연료의 황함유량이 0.5% 이내로 제한되었습니다. 그 결과 추가 비용 발생에 따라 해운사들의 수익성 개선에 부정적인 영향이 예상되며, 2016년 4월에는 '선박 연료사용량 데이터 수집 시스템' 강제화를 위한 국제해양오염방지협약 개정안이 승인되기도 하였습니다. 또한, 2017년 9월 8일부터 선박평형수관리협약 발효가 확정되면서 국제항해선박은 국제오염방지설비 정기검사(IOPP, International Oil Pollution Prevention)가 도래하는 2022년 9월까지 선박평형수 처리설비를 의무적으로 장착함에 따라 당사는 이에 선제적으로 대응해 왔습니다. 이와 같이 선박 탄소배출 감축을 위한 협약, 생태계 오염 방지 및 기후변화 대응을 위한 대책 및규제의 집행이 더욱 강화되고 있으며, 향후 해당안건의 국제사회 논의 방향에 따라 회사의 영업환경이 변화할 수 있는 가능성이 있습니다. 당사는 이러한 대외 환경규제흐름에 대비하고자 친환경 대형선 발주 및 스크러버 장착, 선박평형수처리장치 장착 등 IMO의 환경규제에 적극적으로 대응하고 있습니다.당기 중 주요 핵심인력 이동사항 등 유의한 종업원 관련 변동 사항은 없습니다. 다. 법규상의 규제에 관한 사항 - 동 사업보고서 Ⅱ. 사업의 내용을 참조하시기 바랍니다. 라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 파생상품은 최초 인식시 계약일의 공정가치로 측정하고 있으며, 후속적으로 매 보고기간 말의 공정가치로 재측정하고 있습니다. 파생상품을 위험회피수단으로 지정하지않거나 위험회피에 효과적이지 않다면 파생상품의 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다. 파생상품을 위험회피수단으로 지정하고 위험회피에 효과적이라면 당기손익의 인식시점은 위험회피관계의 특성에 따라 좌우됩니다. 공정가치가 정(+)의 값을 갖는 파생상품은 금융자산으로 인식하며, 부(-)의 값을 갖는파생상품을 금융부채로 인식하고 있습니다. 법적으로 집행가능한 상계권리가 없거나상계할 의도가 없다면 재무상태표상 파생상품은 상계하지 아니합니다. 파생상품은 파생상품의 잔여 만기가 12개월을 초과하고 12개월 이내에 실현되거나 결제되지 않는 경우에는 비유동자산 또는 비유동부채로 분류하고 있습니다. 기타파생상품은 유동자산 또는 유동부채로 표시하고 있습니다(연결감사보고서 주석 12 참조). 연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 공정가치이자율위험, 현금 흐름이자율위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측 불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 연결회사는 특정 위험을 회피하기 위해 파생상품을 이용하고 있습니다. 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 이루어지고 있습니다. 이사회는 외환 위험, 이자율위험, 신용위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 문서화된 정책뿐 아니라, 전반적인 위험 관리에 대한 문서화된 정책을 검토, 승인합니다. 1) 외환위험- 동 이사의 경영진단 및 분석의견의 "3. 재무상태 및 영업실적(연결기준)"의 "바. 환율변동에 따른 영향 등"을 참고하시기 바랍니다. 2) 가격위험 연결회사는 재무상태표상 장기투자자산으로 분류되는 연결회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 재고자산 가격위험에는 노출되어 있지 않습니다. 연결회사가 보유하고 있는 상장주식은 공개시장에서 거래되고 있으며, KOSPI 및 KOSDAQ 주가지수에
HMM — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

속해 있습니다. 당기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 주가지수의 10% 변동 시 연결 회사의 포괄손익에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다. (단위:백만원) 구분 당기말 전기말 KOSPI 지수상승시 지수하락시 KOSDAQ 지수상승시 지수하락시 3) 이자율위험 연결회사는 고정이자율과 변동이자율로 자금을 차입함에 따라 이자율위험에 노출 되어 있습니다. 연결회사는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정금리부차입금과 변동금리부차입금의 적절한 균형을 유지하거나 이자율스왑계약을 체결하고 있습니다. 위험회피활동은 이자율 현황과 정의된 위험성향을 적절히 조정하기 위해 정기적으로 평가되며 최적의 위험회피전략이 적용되도록 하고 있습니다. 보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 100bp 변동시 연결회사의 법인세비용차감전순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구분 당기말 전기말 상승시 하락시 상승시 하락시 장기차입금 리스부채 합 계 4) 신용위험 신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 연결회사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 연결회사는 채무불이행으로 인한 재무적 손실을 경감시키는 수단으로서 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고, 충분한 담보를 수취하는 정책을 채택하고 있습니다. 연결회사는 신용위험노출 및 거래처의 신용등급을 지속적으로 검토하고 있으며 이러한 거래 총액은 승인된 거래처에 고루 분산되어 있습니다. 신용위험은 경영진에 의하여 매년 검토되고 승인된 거래한도에 의하여 통제됩니다(연결감사보고서 주석10 참조). 연결감사보고서 주석40과 42의 지급보증내역을 제외하고 당기말과 전기말 현재 연결재무제표에 기록된 금융자산의 장부금액은 손상차감 후 금액으로 연결회사의 신용위험 최대노출액을 나타내고 있습니다. 마. 특수관계자 거래 - 연결감사보고서 주석 40. 특수관계자 거래 및 동 사업보고서
베른 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 가. 업계의 현황 1) 레저 모빌리티 산업 정의 레저 모빌리티 산업은 자동차 산업의 발달과 더불어 자연과 사람이 함께하는 레저문화가 함께 발전하면서 자연스럽게 정착되었습니다. 레저 모빌리티는 장·단기간 캠핑과 드라이브 여행을 할 수 있도록 각종 생활설비를 갖춘 자동차를 뜻합니다. 일반적으로 레저 모빌리티는 크게 3가지로 분류됩니다. 자동차와 휴식공간인 카라반을 하나로 연결하여 만들어진 ‘모터카라반형’, 분리된 카라반을 일반 차량 뒤에 붙여 끌고 가는 ‘트레일러형’, 그리고 소형 트럭에 카라반을 필요할 때마다 얹어 사용하는 ‘트럭캠퍼형’이 있습니다. 국내에 등록된 캠핑카 중 트레일러가 대부분 차지했지만 정부의 캠핑카 튜닝 규제 개혁으로 모터카라반형 캠핑카의 비중이 확대중 입니다. 2) 산업의 특성 및 위상 레저 모빌리티 산업은 삶의 질을 우선시하는 풍조에 의해 확장되는 특성을 가지고 있습니다. 우리 사회도 워라밸(Work-life balance)과 사회적 거리두기 시대에 진입하면서 캠핑카 시장이 급성장하고 있습니다. 정부에서도 해당 산업의 중요성을 인지하고 산업의 확대를 위해 2018년 8월 16일 최병환 국무조정실 국무1차장 주재로 부산상공회의소에서 열린 ‘부산지역 규제 혁신 간담회’ 에서 지역 기업인들로부터 규제 완화 건의를 받아 화물차 등도 레저 모빌리티로 사용할 수 있도록 차종 제한을 완화하였으며, 2018년 10월 24일에는 화물차와 특수차도 레저 모빌리티로 개조할 수 있도록 허용하는 내용을 담은 ‘창업 규제 혁신 방안’ 을 심의·확정했습니다. 이어 2020년 2월 28일에는 승용차, 화물차, 특수차 등 다양한 차종들도 레저 모빌리티로 튜닝(개조)할 수 있도록 관련규제가 완화되며, 해당 산업 규모는 더욱 확대되고 있습니다. 캠핑카 산업 규제들이 완화되고 캠핑인구가 증가하면서 관련 산업의 성장세는 가팔라지고 있으며, 추후에도 크게 성장할 것이라고 예상되는 산업분야입니다. 3) 산업의 국내외 동향 자동차를 비롯한 여러 장비소요로 인해 많은 비용을 동반하는 캠핑은 선진국형 아웃도어문화 중 하나로 자리하고 있으며, 일반적으로는 국민 소득수준과 밀접한 연관성을 갖고 성장하는 산업입니다. 캠핑산업이 활성화 되어있는 미국과 일본을 중심으로 여러 국가들의 사례를 보면, 1인당 GDP가 2만 달러에서 3만 달러 수준에서 기하급수적으로 성장하는 형태를 보이고 있습니다. 가) 국내 소득 및 여가시간의 증가 1인당 GDP와 1인당 가처분소득은 평균적인 국민의 경제수준을 추정할 수 있는 대표적인 지표이며, 생활에 필수적인 의식주에 투입되는 비용을 제외한 여유자금으로 영위하는 레저활동과 관련된 산업의 규모를 결정짓는 핵심요소입니다. 레저산업 전체의 총수익은 1인당 실질 가처분소득과 양의 상관관계를 지니며, 1인당 가처분소득은 총가처분소득의 증가율이 인구증가율보다 클 때 증가합니다. 국내 1인당 GDP는 2006년 2만 달러를 돌파한 이후 지속적으로 성장 기조를 유지하고 있으며, 2017년에는 3만 달러 수준을 상회하고 있습니다. 이러한 국가경제의 성장에 따라 국내 1인당 가처분소득 또한 점차 상승하는 추세에 있고, 2021년(19,500.8 달러/명) 기준 지난 10년간 연평균 2.6%의 성장률을 보이고 있습니다. 이는 빠른 경제성장 대비 더딘 인구증가에 따른 현상으로, 여가생활에 대한 투자여력이 증가함에 따라 대표적인 아웃도어 활동인 캠핑시장 확대에 긍정적인 요인으로 작용하고 있습니다. 최근 10년 국내 국민 소득 추이 (단위 : 달러) 연간지표 자료 : 연간지표_통계정(2022.07.25) 나) 국내 캠핑산업 동향 국내 일인당 평균 가처분소득의 증가와 정부의 ‘저녁이 있는 삶’의 정책기조에 힘입어 국내 캠핑산업은 성장은 탄력을 받고 있습니다. 주 52시간 근무제 및 최저임금의 증가로 국민의 여가시간은 완만한 상승추세를 보이고 있으며, 이에 따라 여가와 관련된 비용 또한 점차 증가하고 있습니다. 문화체육관광부에 발표에 따르면 2021년 국민의 평균 여가시간은 평일 3.8시간,