chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
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시스템연동 등을 통해 연결되어 있어 업체를 변경할 경우 많은 비용과 시간, 노력이 발생하기 때문입니다. (5) 사업현황 MRO사업부는 기업에서 필요로 하는 운영자원 등의 구매업무와 관련하여 비효율적이고 불투명한 부분을 개선하고, 효율적인 구매프로세스를 구성, 제공하기 위한 목적으로 2009년 신설, 운영되고 있습니다. 계열사(구.소노호텔앤리조트) 구매업무를 통해 다년간 축적한 노하우를 바탕으로 2012년, 전자구매시스템을 개발, 도입하여 사전협의 및 계약이 체결된 구매고객에게만 로그인 권한을 부여하고, 해당 고객들을 대상으로 주문을 받아 판매를 진행하고 있습니다. 이는 통계청 분류상 '판매자 주도형 B2B전자상거래'에 해당되지만, 사업의 확장성에 근거하여 구매자가 운영하는 '구매자 주도형 B2B전자상거래' 영역에서도 사업을 영위하고 있으며, 중소기업 등 부가서비스가 수반되는 다양한 상품의 판매를 위하여 오프라인상에서도 판매활동이 이루어지는 등 다양한 판매방식을 적용, 운용하고 있습니다.2) 유통업(1) 산업의 특성슈퍼마켓 산업은 근거리 고객을 대상으로 합리적인 가격, 생필품 중심의 상품 구색, 쾌적한 쇼핑환경 제공 등을 강점으로 내세웠습니다. 최근에는 할인점에 비해 부지 소요면적이 작고 출점 비용이 적게 들며 소규모 상권에도 입점이 가능해 대형할인점이 수요를 흡수하지 못하는 틈새시장을 공략대상으로 삼고 있습니다. 또한 효율적인 상품 공급망을 통해 안전하고 안정적인 상품 가격을 유지하여 국가 소비 경제의 선순환역할을 담당하고 있습니다. 중소 제조업체와 지방의 특산물을 전국적으로 제공할 수 있는 유통경로를 제공하고 있으며 지역경제 발전에도 이바지하고 있고, 현지인력 채용으로 고용창출을 하고 있는 등 소비시장 및 국내경제에 이바지하고 있습니다. (2) 산업의 성장성 슈퍼마켓 산업은 소량구매, 목적구매 및 근거리 쇼핑을 선호하는 소비 트렌드의 변화에 부합하여 성장세를 이어가고 있습니다. 통계청 자료에 의하면, 슈퍼마켓의 판매액은 2017년 약 38조원으로 전년 동기 대비 약 2.4% 성장률을 기록하였습니다.(3) 경기변동의 특성슈퍼마켓의 판매 상품 비중은 농축수산물 등의 신선식품류가 43.9%, 가공식품 및 조리식품 등 신선식품을 제외한 기타 식품류가 42.3%로 식품류가 80%이상의 높은 비중을 차지하고 있습니다. 이와 같이 대부분의 매출이 일상생활을 영위하는데 필요한 생활필수품으로 구성되어 있어 경기변동의 영향을 적게 받습니다.(4) 경쟁요소슈퍼마켓 산업은 가격 교섭력, 우수한 브랜드력, 운영 효율화 등이 주요 경쟁 요소가 될 것으로 예상됩니다. 3) 렌탈업(1) 산업의 특성흔히 렌탈 이란 필요할 물건을 빌려쓰고 그에 대한 비용을 지불하는 것을 말합니다. 이러한 렌탈업은 임대차계약으로 사용자(임차인)가 목적물을 일정기간동안 사용, 수익할 수 있게 약정하고 렌탈료를 지급하며, 임대인은 목적물을 구입, 보관하고 이에 대한 일체의 유지관리 책임을 지는 서비스업입니다.렌탈제도는 소비층의 합리적인 소비 추구에 발 맞추어 탄생하였습니다. 현재 국내에서는 '소유'보다는 '사용'의 시대의 도래로 합리적인 소비를 추구하는 젊은 세대를 중심으로 정착화가 이제 막 시작된 단계입니다. 1인가구와 노령인구의 증가로 렌탈 시장은 지속적으로 성장하고 있습니다.(2) 산업의 성장성 국내 렌탈 시장은 경기 침체 장기화에 따른 합리적 소비 확산, 1인 가구 및 고령인구 증가 등 인구 구조 변화와 인터넷 과 스마트 기기 등 기술발전을으로 인해 B2C 시장중심으로 빠르게 성장하고 있습니다.과거에는 생활가전, 자동차 등 특정 유형 상품에 국한되었으나, 점차 일상에서 쉽게 접할 수 있는 모든 상품으로 다각화 되고 있습니다.또한 중견 생활 가전 기업이 주도해오던 B2C 렌탈 시장이 빠르게 성장하자, 대기업 중심의 종합 렌탈 전문 기업들의 시장 참여가 이루어지고 있습니다.렌탈시장에서 생활가전 렌탈 분야뿐만 아니라 전체 렌탈 시장규모는 계속적으로 성장할 것으로 전망되고 있으며, 그 중 당사는 이미 포화된 생활가전 렌탈 분야가 아닌 일상에서 쉽게 접할수 있는
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상품으로 향후 계속적인 성장이 전망되고 있습니다.(3) 경기변동의 특성기술의 발전 및 소비자의 트랜드 변화가 빨라짐에 따라 선호하는 제품이 빠르게 변화하고 있습니다. 제품의 교체 주기는 빨라지고 소비자의 트랜드 변화가 빨라지면서 '소유'보다는 '사용'의 개념으로 빠르게 변화하고 있습니다. 현재 소비자의 약 50%이상이 렌탈 서비스를 경험하였으며 앞으로 더 일상생활에 빠르게 침투 될것으로 예상됩니다. 향후 렌탈 사업은 구독 공유 경제 사회에서 더욱 빠르게 확대 될 것이며, 지속적인 성장세가 유지될것으로 보입니다.(4) 경쟁요소국내 렌탈 시장은 진입장벽이 높지는 않으나, 당사가 공급하고 있는 매트리스는 폼매트리스로써 강한 경쟁력을 가지고 있습니다. 독일에서 직수입 된 완제품으로 매트리스의 중요 속성을 '편안함'에서 '편안함+안전함'으로 전환시키며 새로운 패러다임을 제공하고 있습니다. 국내 필수 인증 뿐만 아니라 유럽의 여러 인증을 통과환 친환경 제품으로 안정함을 추구하는 고객의 니즈에 적극적으로 대응하고 있습니다.소노호텔앤리조트 인프라를 적극 활용하여 객실 및 브랜드 쇼룸을 통해 전국 단위 렌탈 유통 네트워크 구축으로 렌탈시장에서 성공적으로 안착하기 위해 노력하였습니다나. 조직도 (대명소노시즌) 조직도 2023년 12월 말 기준.jpg (대명소노시즌) 조직도 2023년 12월 말 기준
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 가. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 본 경영 진단 의견서에서 미래에 발생할 것으로 예측하여 기재 또는 표시한 내용은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 의견을 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래의 경영환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며,이러한 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부 환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다. 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보를 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 이러한 주의문구는 모든 예측정보에 대하여 적용되며, 동 의견서상에서 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 의견서에 기재된 예측정보는 동 의견서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 최신화할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 나. 개요 회사의 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표 및 부속명세서에 대하여도 면밀히 검토하였습니다. 경영활동에 중대한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대하여는 그 내용을 면밀히 검토하는 등 적정한 방법으로 회사경영에 대한 내용을 진단하였습니다. 당사는 1972년에 설립된 종합건설업체로 출발하여 2004년 12월 1일에 건설사업부문을 인적분할 방식으로 신설회사를 설립하였으며, 2011년 8월 4일 영상보안장비 제조업을 영위하는 웹게이트(주)를, 2015년 6월 30일 종속기업인 (주)대명코퍼레이션을 각각 흡수합병하였습니다. 2018년 6월에는 영상공연투자업을 영위하는 자회사 (주)대명문화공장을 흡수합병하였습니다. 2019년~2020년에 걸쳐 (주)대명호텔리조트 천안, (주)대명호텔앤리조트제주의 지분과 웹게이트(보안장비 사업부)를 매각하였습니다. 2021년 (주) 지오아이티 지분 인수를 통해 연결대상 자회사로 편입하여 신규 사업 역량 강화를 도모하였으며, 2023년 (주)소노인더스트리 흡수합병을 하였습니다. 당사는 기존의 주된 사업인 제조, 유통사업에서 원가경쟁력을 강화하여 수익성을 꾸준히 개선해나가는 전략을 실행하고 있으며, 나아가 기존 도소매업을 강화하여 신규사업에 성공적으로 진출하기 위하여 사업구조를 재편하였습니다. 당사는 기존에 강점을 가지고 있는 도소매업을 확대하여 향후 렌탈사업 등 신사업 수익모델을 도입하였으며, 이를 통하여 새로운 수익원을 창출하고 지속적이고 안정적인 성장을 할 수 있는 중장기 사업 전략을 마련해나가고 있습니다. 향후 신규사업을 통하여 수익증대 및 매출구조 개선의 효과가 발생할 것으로 기대하고 있습니다. 따라서 당사를 포함한 종속회사가 현재 영위하고 있는 사업은 기업소모성자재 구매대행업, 렌탈업 등으로 구분할 수 있으며, 당사는 당기에 총 159,946백만원의 매출(연결기준)을 실현하였습니다. 다. 재무상태 및 영업실적 회사의 연결재무제표 기준 재무상태 및 영업실적은 아래와 같습니다. 1) 재무상태(연결기준) (단위 : 백만원,%) 과 목 제40기 제39기 증(감) 증(감)율 유동자산 현금및현금성자산 매출채권및기타채권 당기손익-공정가치측정 금융자산 기타금융자산 재고자산 기타유동자산 당기법인세자산 비유동자산 장기기타금융자산 당기손익-공정가치측정 금융자산 기타포괄-공정가치측정 금융자산 관계기업투자 유형자산 사용권자산 무형자산 장기매출채권및기타채권 기타비유동자산 이연법인세자산 자산총계 유동부채 비유동부채 부채총계 지배주주지분 자본금 자본잉여금 기타포괄손익누계액 이익잉여금(결손금) 비지배주주지분 자본총계 - 회사의 자산총계는 전년대비 0.1 % 감소한 168,757 백만원입니다. 이 중 유동자산은 4.8% 증가한 134,613 백만원, 비유동자산은 15.6% 감소한 34,173 백만원입니다.
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- 회사의 부채총계는 전년대비 0.3 % 증가한 54,329 백만원입니다. 유동부채는 전년대비 1.3 %가 증가한 51,085 백만원, 비유동부채는 3,244 백만원입니다.- 회사의 자본총계는 전년대비 0.3 % 감소한 114,458 백만원입니다. 2) 주요 재무비율 구 분 제40기 제39기 차 이 산 식 유동비율 (유동자산÷유동부채)×100 부채비율 (부채총계÷자기자본)×100 매출액영업이익률 (영업이익÷매출액)×100 매출액순이익률 (당기순이익÷매출액)×100 총자산순이익률 (당기순이익÷총자산)×100 자기자본순이익률 (당기순이익÷자기자본)×100 구 분 제40기 산 식 매출액증가율 (당기매출액-전기매출액)/전기매출액*100 영업이익증가율 적자감소 (당기영업이익-전기영업이익)/전기영업이익*100 당기순이익증가율 적자감소 (당기순이익-전기순이익)/전기순이익*100 총자산증가율 (당기말총자산-전기말총자산)/전기말총자산*100 자산회전율 매출액÷{(기초총자산+기말총자산)÷2} 3) 연결범위 변동현황 사업연도 연결에 포함된 회사명 전기대비 연결에추가된 회사명 전기대비 연결에서제외된 회사명 제40기 제39기 제38기 (주)지오아이티 제37기 제36기 (주)대명호텔앤리조트천안(*5)(주)대명호텔앤리조트제주(*5) 제35기 (주)대명호텔앤리조트천안(*2)(주)대명호텔앤리조트제주(*2)Daemyung Singapore Co., PTE. Ltd(*3) (주)대명문화공장(*4) ※ 연결범위의 변경(*1) 대명본웨딩은 2017년 3월 30일부로 지분 전부를 매각하여 지배력을 상실함에 따라 연결재무제표에서 관련 자산 및 부채가 전부 제거 되었습니다. (*2) 지배기업은 2017년 6월에 (주)대명호텔앤리조트천안 지분 50%를, 2017년 7월에 (주)대명호텔앤리조트제주 지분 50%를 취득하였습니다. 지배기업의 지분율이 과반수 미만이나 경영관리에 관한 주주협약에 의하여 관련활동을 지시할 수 있는 힘이 있고 변동이익에 유의적으로 노출되어 있으며, 이익에 영향을 줄 수 있도록 힘을 사용할 능력이 있으므로 지배력이 있는 것으로 판단하여 종속기업에 포함하였습니다. (*3) 지배기업은 전기 중 100% 지분을 소유하는 Daemyung Singapore Co., PTE. Ltd를 설립하였습니다. (*4) 지배기업은 당기 중 종속회사 (주)대명문화공장을 흡수합병하였습니다.(*5) 지배기업은 2019년 7월에 (주)대명호텔앤리조트천안 지분 50%, (주)대명호텔앤리조트제주 지분 50%를 전부를 매각하여 지배력을 상실함에 따라 연결재무제표에서관련 자산 및 부채가 전부 제거 되었습니다.(*6) (주)지오아이티는 2021년 7월 12일부로 지분 전부 67.67% 취득하였습니다.※ 매각예정비유동자산 및 중단영업 (1) 당기말 및 전기말 현재 매각예정비유동자산은 없습니다. (2) 중단영업 해당사항 없습니다. 4) 영업실적(연결기준) (단위 : 백만원) 과 목 제40기 제39기 증(감) 증(감)율 매출액 매출원가 매출총이익 판매비와관리비 영업이익(손실) 기타수익 기타비용 금융수익 금융비용 관계기업투자손익 법인세비용차감전계속사업순이익(손실) 법인세비용 계속사업순이익(손실) 중단사업순이익(손실) 당기순이익 총포괄손익 기업 소모자재 조달의 재무상태 및 영업실적에 중요한 영향을 미치는 요인은 다음과 같습니다. 수요 변화 및 경쟁력 변화: 정치적 불안정성이나 정책 변화로 인해 기업들의 운영환경이 변화하면서 수요도 변화할 수 있습니다. 이는 MRO 기업들의 수요에도 영향을 미치며, 예상치 못한 수요 증가나 감소로 인한 운영상의 어려움을 겪을 수 있습니다. 그러나 당사의 주요 고객처는 (주)소노인터내셔널이며 국내외 호텔 필요한 물품을 조달하고 있습니다. 따라서 수요 변화의 위험도는 낮은 편입니다. 가격 변동성 및 규제 변화: 정치적 불안정성이나 정책 변화는 대개 금융시장의 불확실성을 증가시키며, 이는 기업 소모자재조달(MRO) 기업의 원재료 가격에 영향을 미칠 수 있습니다. 이는 MRO 기업들이 원재료 가격의 예측 불가능성으로 인해 가격 변동성을 경험할 가능성이
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높아진다는 것을 의미합니다. 이는 당사의 매출 및 영업이익, 당기순이익에 직접적인 영향을 줄 수 있습니다. 시장점유율: 기업소모자재조달 분야는 경쟁이 치열하며, 새로운 기업들이 매년 등장합니다. 따라서 대부분의 기업들은 시장점유율을 높이기 위해 노력하며, 당사 또한 온/오프라인 판매 다각화를 통해 수익증진을 목표로 노력하고 있습니다. 브랜드 이익기여도: 기업소모자재조달 기업은 브랜드 인식을 높이고 브랜드 이미지를 구축하기 위해 광고와 마케팅 활동에 투자합니다. 이를 통해 브랜드의 이익기여도를 높이려고 노력할 것입니다. 당사의 신규 사업인 소노시즌플레이/소노시즌라이프는 렌탈업을 주요로 하는 매트리스 및 바이크 센서/바이크/어플리케이션 등 삶의 질을 향상시키기 위한 서비스를 제공하고 있습니다. 대표모델을 통해서 다양한 브랜드 홍보활동을 진행하고 있으며, 점진적으로 고객들에게 당사의 이미지를 구축하고 있는 단계라고 경영진은 판단하고 있습니다. '가족을 더 가깝게' 의 소노그룹 이념에 맞춰 지속적인 브랜드 이미지 제고를 위해 노력할 것입니다. 소비자 구매행태의 변화: 사회 인구 구조가 노령화되는 현상으로, 이는 인구의 노화, 경제적 부담 증가, 사회복지 제공 문제 등을 야기할 수 있습니다. 한국도 인구 고령화가 진행되고 있으며, 이는 소비 패턴에 영향을 미칩니다. 한국 소비자 구매력은 경제성장과 함께 증가했으나, 최근에는 경기 침체와 코로나19 팬데믹으로 인해감소하고 있습니다. 이에 따라 소비자들은 가격 대비 가치가 높은 제품에 더욱 관심을 가지고 있습니다. 일회 구매에 걸쳐 장기간 사용할 수 있는 프리미엄 침대 매트리스 및 프리미엄 실내 바이크 사업은 고가의 제품일지라도 많은 소비자의 니즈가 있었으나, 최근 소비자들은 가격 대비 가치가 높은 제품을 선호하고 있으며, 이에 따라 고가의 제품에 대한 수요가 감소할 수 있습니다. 이에 맞춰 당사도 다양한 라인의 매트리스를 확보할 계획입니다. 라. 합병 등 : (주)소노인더스트리 합병을 통해 당사가 달성할 수 있는 목적 중 하나는원가 감소입니다. (주)소노인더스트리의 자산, 인프라, 기술 및 인력 등을 통합하여 경제적 효율성을 높이고 중복되는 비용을 줄일 수 있습니다. 이를 통해 당사는 제품 또는 서비스의 생산성을 향상시키고, 경쟁력을 강화할 수 있습니다. 또한, 합병을 통해 당사는 시너지 효과를 얻을 수 있습니다. 즉, (주)소노인더스트리의 경영 능력과 당사의 경영 능력을 결합하여 합병 후에는 두 회사의 합산 이익이 개별적으로 달성할 수 있는 이익의 합보다 더 많은 이익을 창출할 수 있습니다. 따라서, 합병을 통해 모회사는 원가 감소와 시너지 효과, 더 큰 시장 점유율 등을 통해 경제적 이익을 창출할 수 있습니다. 사업부문별 영업실적은 다음과 같습니다.5) 부문별 영업실적 분석 (단위 : 백만원, %) 사업부문 품 목 제 40 기 제 39 기 매출액 비 율 매출액 비 율 도소매업 기업소모성자재 구매 외 렌탈업 매트리스, 프레임외 합 계 2022년 사업년도 대비 2023년 사업년도의 경우 매출액 자체는 약 7% 감소하였으나, 영업이익/당기순이익은 경영 긴축을 통해 대폭으로 실적 개선을 달성하였습니다. 고무적인 것은 제 38기까지 점유비 5% 수준의 렌탈업이 브랜드 이미지 상승에 따라 매출 개선을 점진적으로 이루어 내고 있으며, 한계 사업에 대한 빠른 대처를 통해 손익 개선을 달성할 수 있었습니다. 라. 유동성 및 자금의 조달 등 (단위 : 백만원) 구 분 요 약 현 금 흐 름 표 제 40기 제 39기 1. 영업활동현금흐름 2. 투자활동현금흐름 3. 재무활동현금흐름 4. 현금및현금성자산의 증가 5. 기초의 현금및현금성자산 6. 외화표시 현금및현금성자산의 환율변동 효과 7. 기말의 현금및현금성자산 당사는 사업연도말 현재 134,613 백만원의 유동자산을 보유하고 있습니다.유동자금은 현금및현금성자산 16,805 백만원, 기타금융자산 80,000 백만원으로구성되어 있습니다. 전년도 대비 현금및현금성자산은 3,102 백만원 감소하여 전기 유동자산 128,477 백만원 대비 6,136
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백만원이 감소하였습니다. 1) 자금조달에 관한사항 (단위 : 백만원) 조달원천 제40기 제39기 비 고 회 사 채(※1) 금융기관 기타차입 합 계 (※1) 당사는 2016년 신규투자자금 확보 등을 위하여 제26회 신주인수권부사채 (권면총액 30,000백만원)을 발행하였습니다.2) 자금유입에 관한사항당사는 2019년 (주)대명호텔앤리조트천안, (주)대명호텔앤리조트제주를 각각 101,099백만원, 11,007백만원에 매각하였습니다. 마. 부외부채에 관한 사항 회사의 제40기(2023 회계연도) 연결감사보고서 "재무제표에 대한 주석 31. 우발채무와 약정사항 " 참조 바. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 1) 중요한 회계정책의 변경 및 회계추정 회사의 제40기(2023 회계연도) 연결감사보고서 "재무제표에 대한 주석 2.중요한 회계정책" 참조
오아시스 — 사업보고서 (2023.12)

II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 2011년 10월 설립 이후 (사)우리소비자생활협동조합의 위탁판매점 약 30여 곳에 유기농, 친환경 상품을 전문적으로 소싱하여 공급해왔습니다. 당시 신선식품 일변도의 상품구성에서 탈피하여 숯으로 만든 건강 의류 및 침구 등을 공급하면서 매출액을 확대하였습니다. 이후, 2013년 우리소비자생활협동조합과 위탁판매대리점 계약을 맺고 오프라인 직영 매장을 신설하여 자체 소싱한 유기농, 친환경 상품에 대한 소매업을 시작했습니다. 생산자 직거래 방식을 적용, 친환경 유기농 상품을 합리적인가격에 판매한다는 정책을 기반으로, 개인 소비자들에 대한 매출 점유율을 지속적으로 확대하여 왔습니다. 특히 기존 유기농 신선식품은 가격이 비싸다는 인식을 깨고, 저렴하고 합리적인 가격에 좋은 품질의 제품을 납품하며 오프라인 매장의 매출을 통한 성장을 시작하였습니다. 앞서 기술한 것과 같이 당사는 유기농ㆍ친환경 상품을 가장 합리적인 가격에 공급한다는 정책을 바탕으로 오프라인 매장 매출을 지속적으로 확대해왔습니다. 오프라인 매장 수는 2018년 기준 31개, 2021년 기준 47개, 2022년 기준 53개 까지 확대되었으며, 보고서일 현재에는 49개 매장을 운영하고 있습니다. 이후 오프라인 사업에서 얻은 유통 노하우를 온라인에 접목하여 새벽배송 시장에 진출하며 온라인 매출을 중심으로 급격한 성장세를 보이게 되었습니다. 당사는 2018년 5월 "오아시스마켓"이라는 브랜드를 런칭하고 새벽배송 서비스를 제공하는 오아시스마켓 온라인 플랫폼 베타버전을 출시하였고, 같은 해 8월 오아시스마켓을 정식으로 출시하며 온라인 새벽배송 서비스를 본격적으로 제공하였습니다. 이후 온라인 매출은 급성장하여 2018년 연간 매출액 1천억 원을 돌파했으며, 2019년에는 온라인 회원 수 20만 명을 돌파했습니다. 이후 온라인 매출의 확대에 따라 기존 장지동 물류센터에서 2019년 성남 소재 물류센터로 확장 이전했으며, 온라인과 오프라인 매출의 동반 성장으로 2019년 매출액 1천4백억 원을 달성했습니다. 2020년에는 온라인 회원수 50만명을 돌파하며, 매출액 2천3백억 원을 기록했고 2021년에는 온라인 채널의 가파른 성장세에 힘입어 매출액 3,569억원을 기록하였으며, 2022년 매출액은 4,272억원을 기록하였으며, 2023년 매출액은 4,754억원을 기록하였습니다. 당사는 특허를 등록한 자체 소프트웨어 오아시스루트를 기반으로한 물류 효율화를 통하여 경쟁사가 모방 불가능한 당사만의 기술과 그를 통한 비용 효율화, 상품 소싱 능력을 통한 양질의 신선식품 제공 등으로 당사만의 진입장벽을 형성하여 새벽배송 시장 내 유일한 흑자 기업으로 자리매김 하였습니다. 또한 향후 홈쇼핑을 대체할 라이브커머스 사업으로의 진출, 퀵커머스 사업을 영위하는 종속회사 ㈜브이에의 출자, 오프라인 매장의 무인 자동화를 통한 비용 효율화 등을 통하여 지속적인 매출 규모의 확대와 본격적인 이익 증대가 시작될 것으로 전망합니다. 또한, 당사의 차별화된 상품 소싱 역량, 물류 역량에서 비롯되는 온라인 경쟁력을 바탕으로 ㈜이랜드리테일과의 사업 제휴, ㈜KT와의 JV 설립 등 대기업 계열사와의 사업 제휴를 통해 안정적인 사업 확장 및 수익성 증대를 꾀하고 있습니다. 당사는 아래와 같은 사업적 강점을 통하여 높은 매출 성장의 지속과 더불어 안정적인 이익을 시현 하고 있습니다. 1) 대규모 광고선전비 지출 없이 좋은 품질 및 저렴한 가격으로 충성고객 확보 오아시스마켓은 초창기부터 광고를 하지 않고 입소문만으로 외형 확장을 이루어내었으며, 최근년도 매출액 대비 0.8% 수준의 광고선전비 지출만으로 지속 성장하고 있습니다. 특히 타사 대비 좋은 품질과 압도적인 가격경쟁력을 바탕으로 충성고객을 다수 확보해 매출액이 빠르게 상승해왔습니다. 당사 사업모델의 핵심인 높은 품질의 상품을 합리적인 가격에 공급하는 것만으로도일반 소비자들로부터 인지도를 얻기에 충분합니다. 또한, 보통의 경우 판매가격을 경쟁사 대비 낮게 책정할 경우의 영업손실 발생 가능성이 있으나, 당사의 경우
오아시스 — 사업보고서 (2023.12)

OASIS ROUTE 시스템을 활용한 물류창고 내 인력 활용의 효율화가 물류센터에 적용되면서 CAPEX 비용 절감과 인건비 등 운영비용을 절감하여 이커머스 유일의 흑자 비즈니스 모델을 구축하였습니다. 2) 온오프라인 채널간 시너지를 통한 재고의 효율적인 관리 당사는 온라인에서 신선 식품 주문을 받으면 다음 날 온라인 새벽 배송을 마친 뒤 재고를 직영 매장에서 판매가 됩니다. 이 경우 온라인 부문에서는 이론적으로 재고가 남지 않는 것입니다. 오프라인에서는 이 때에도 재고가 생길 수 있으나, 온라인과 달리 소비자가 직접 눈으로 재고의 신선도를 확인할 수 있으며, 판매 기한과 가격을 유동적으로 조율하여 판매가격을 낮추어 Time sale 형식으로 재고를 판매할 수 있어 타사와 비교하여 현저하게 낮은 재고 폐기율과 재고 비용을 기록하고 있습니다. 또한, 재고관리 효율화 수준을 파악할 수 있는 주요 지표인 평균재고보유기간이 당사는 업종 평균 대비 짧게 나타나고 있습니다. 이는 재고의 회전률이 높아 신선한 제품을 고객에게 공급할 수 있으며, 재고보유비용(창고비용 등)이 적게 소요되며, 폐기율또한 그만큼 감소한다는 것을 의미합니다. 특히 일반적으로 온라인 대비 오프라인 유통기업의 재고보유기간이 길어야 함에도 불구하고 오프라인 매장을 보유한 당사의 재고보유기간이 오히려 짧다는 점은 당사의 전문적인 재고 관리 역량을 보여주는 바입니다. 3) 물류 노하우와 기술의 접목을 통한 판매비와관리비의 효율화 당사는 판매비와관리비가 소요되는 자원을 효율적으로 관리하여 경쟁사 대비 적은 비용이 투입됩니다. 이는 앞서 기술한 OASIS ROUTE 기반의 물류시스템을 바탕으로 인력당 주문 처리 건수(PACKING 담당자 기준) 120~200건 수준에 달합니다. 이는 하드웨어 투입 대신 소프트웨어 기반의 물류시스템 적용으로 감가상각비를 최소화할 수 있다는 점을 통해 가능합니다. 또한 당사의 물류관리 시스템은 물류창고에 냉동, 냉장, 상온의 상품을 함께 합포장할 수 있는 시스템을 구축하여, 포장비 등의 감소 효과를 누리고 있습니다. 4) 생산자 직소싱을 통한 매입 원가 절감 기존의 식품 유통 구조는 생산자와 소비자 사이에 다양한 중간 유통상이 존재하고 있습니다. 산지 유통인 및 식자재를 유통하는 대기업, 도매시장 및 물류 대행과 일반 소매점 등이 중간에서 유통마진을 취하기 때문에 구조적으로 소비자가 느끼는 식품의 가격은 품질 대비 높을 수밖에 없습니다. 당사는 당사의 MD와 생산자 간의 직접 계약을 통하여 생산자 직배송 시스템을 운용하고 있습니다. 이 경우 중간 유통마진을 절감하여 가격경쟁력을 확보할 수 있어 물류비 절감을 통한 손익 측면의 재무구조 개선이 가능합니다. 또한 MD가 다양한 생산자 네트워크를 확보하여 가격 협상력을 보유하고 있어, 좋은 품질의 신선식품을 낮은 매입 단가로 확보할 수 있습니다. 이 역시 당사 상품의 원가율을 낮추어 타사의 유사한 상품과 같은 판매가를 형성한다고 하여도 추가적으로 가격 협상력을 보유할 수 있어 프로모션 등을 통하여 타사와 유사한 상품을 더 저렴하게 판매할 수 있습니다. 당사는 이를 통해 고객 확장 및 매출 증대를 통한 외형 확장이 가능하며 프로모션을 하지 않을 경우 이익률이 좋아지는 손익 측면의 재무구조 개선을 가능하게 합니다 2. 주요 제품 및 서비스 1. 주요 제품 현황 (단위: 백만원) 매출유형 2023년 (제13기) 2022년 (제12기) 2021년(제11기) 2020년(제10기) 매출액 비율 매출액 비율 매출액 비율 매출액 비율 상품매출(주1) 기타매출(주2) 매 출 총 계 (주1) 상품매출은 크게 신선식품, 가공식품, 생활용품으로 나눌 수 있으며, 온라인 플랫폼 및 오프라인 직영 매장을 통하여 판매하고 있습니다(주2) 기타매출은 대행매출, 광고, 임대료, 기타 매출로 구성되어 있습니다. 2. 주요 제품에 대한 내용 [오아시스마켓 홈페이지] 당사 상품 현황.jpg 당사 상품 현황 출처 : 당사 홈페이지당사의 주요 상품들은 크게 신선식품, 가공식품 및 생활용품으로 구분할 수 있습니다. 식료품군의
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주요 특징은 일반 기호품이 아닌 실생활에 필요한 필수품 성격의 상품들이므로, 구매패턴별로 반복 구매가 빈번하고, 구매자 본인 뿐 아니라, 가족 구성원 전체의 식료품을 구입하는 개념이 포함되므로, 필수 목적별 상품별로 장바구니가 구성되어 있습니다. 신선식품의 특성상 변질되기가 쉽고, 보관기간이 짧으므로 재고 회전기간을 빠르게 유지하는 것이 관건이며, 변질되기 쉬우므로 포장 및 배송에도 상당한 노하우를 가지고 주의를 기울여야 하는 것이 신선식품의 특성입니다. (1) 신선식품 [오아시스마켓 신선식품] 신선1.jpg 신선식품 출처 : 당사 홈페이지 (2) 가공식품 [오아시스마켓 가공식품] 가공식품1.jpg 가공식품 출처 : 당사 홈페이지 (3) 생활용품 [오아시스마켓 생활용품] 생활1.jpg 생활용품 출처 : 당사 홈페이지 신선식품, 가공식품, 생활용품 중 당사의 주력 상품인 유기농 농산물 및 축산물은 위와 같은 엄격한 기준 하에 생산 및 유통 되고 있습니다. 최근 웰빙과 건강을 신경 쓰는 사회 분위기에 맞게 유기농 상품들에 대한 수요는 꾸준히 늘어나고 있습니다. 당사는 유기농 무항생제 무농약 상품들을 전면에 배치하고 GAP(Good Agricultural Practices) 인증을 받은 과일 등을 판매하면서 고객님들에게 건강 먹거리를 판매하는 채널로 인식되고 있습니다. 당사에서 판매하는 신선식품에서 유기농, 무항생제를 적용할 뿐 아니라 친환경 상품을 판매하고자 하는 당사의 경영철학은 가공식품의 상품 기준에도 그대로 적용되고 있습니다. 당사에서 판매하는 가공 식품에도 향미증진제 등 인위적인 맛을 조절하는 첨가물을 넣지 않으면서 국산 원재료를 기반으로 하는 상품들을 주력으로 하고 있습니다. 신선식품과 가공식품 등에 대해서 건강한 먹거리를 공급한다는 당사의 정책은 가족들의 건강을 챙기는 당사의 주요 이용 고객층인 주부 소비자들의 수요에 부합하여 당사의 뚜렷한 정체성으로 자리하고 있습니다. 상품 카테고리나 종류가 많으면 소비자의 선택권을 보장하고 고객 만족도를 높일 수 있기 때문에, 취급 상품 수를 확대하고자 생활용품 카테고리의 상품들도 판매하고 있습니다. 고객 입장에서는 필요한 물품을 한 군데에서 모두 살 수 있게 해주는 원스톱 쇼핑을 위해 SKU(Stock Keeping Unit)가 많은 쇼핑몰을 선택할 가능성이 높습니다. 이에 당사는 신선식품 및 가공식품 외에 생활용품도 취급하여 취급 상품 카테고리 확장을 위한 전략도 구사하고 있습니다. 3. 주요 제품 등의 가격변동 추이 및 가격변동 원인 당사는 신선식품, 가공식품, 생산용품을 생산자로부터 구입하여 일반 소비자들에게 온라인과 오프라인을 통하여 공급하는 사업을 영위하고 있습니다. 당사가 취급하고 있는 상품 가짓수(SKU)는 수천, 수만가지에 이르며, 신선식품의 경우 매년의 계절에 따른 풍년과 흉년 여부에 따라 매입가액이 달라집니다. 이 경우에는 소비자 물가에도 반영되어 판매가격에 탄력적으로 적용되어 가격이 변동될 것입니다. 또한 당사에서 다루는 상품들은 국내에서 생산되는 상품들이 대부분이므로, 환율이나 세계 거시 경제적 관점에서의 원재료 수급 이슈나 구매가격의 변동에 대한 영향은 적은 것으로 파악됩니다. 3. 원재료 및 생산설비 1. 원재료에 관한 사항 (1) 주요 원재료 매입 현황 당사는 현지에서 신선식품 및 일반 가공식품을 구매하여 온라인 / 오프라인 채널을 통해서 판매하는 유통업을 영위하고 있습니다. 따라서 당사의 유통채널의 경우에는 생산을 위한 별도의 원재료는 존재하지 않습니다. 당사의 상품매입 현황은 아래와 같습니다. (단위: 천원) 매입유형 제 품 명 2023년(제13기) 2022년(제12기) 2021년(제11기) 매입액 비율 매입액 비율 매입액 비율 상품 출처 : 당사 자료당사의 주요 매입처는 식료품 농가 축사를 가지고 있는 산지 업체들과 가공식품 제조업체들입니다. 국내 1차 산업의 특성상 공급능력은 충분하나 유통경로가 부족해서 판매하지 못하는 1차 산업 생산자들이 많으므로, 대체할 수 있는 1차 산지가 많아 상품 수급에 대한 우려나 문제가 적은 것이
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신선식품 유통업에서 유통업체가 가지는 특징입니다. 즉, 다수의 생산자들이 유통업체를 발굴하지 못해서 생산량을 늘리지 못하는 것이 현재 상황이므로, 사업적으로는 유통업체가 생산자업체 보다 우위에 서서 협상을 할 수 있는 이점이 있습니다. 단, 생산량 증대에 일정 시간이 걸리는 계란업체, 우유업체 등의 경우에는 사전에 미리 생산량을 조율할 필요가 있고, 대체 생산업체를 발굴할 필요가 있습니다. (2) 원재료의 가격변동 추이 당사에서 다루는 상품들은 국내에서 생산되는 상품들이 대부분이므로, 환율이나 세계 거시 경제적 관점에서의 원재료 수급 이슈나 구매가격의 변동에 대한 영향은 적은것으로 파악됩니다. 신선식품의 경우 매년의 계절에 따른 풍년과 흉년 여부에 따라서 구매 금액이 변동될 수 있습니다. 2. 영업설비에 관한 사항 (1) 생산능력 및 생산실적 당사는 전자 상거래 소매업을 영위하며 일반 소비자들에게 신선식품 및 가공식품, 생활용품을 온,오프라인 채널을 통해 판매하고 있으므로 생산 능력 및 생산 실적은 해당사항이 없습니다. (2) 영업설비에 관한 사항 아래 물적자산은 연결기준입니다. (단위: 천원) 구 분 기초 취득 대체 처분 상각 기타 당기말 토지 건물 기계장치 전산장치 차량운반구 국고보조금(차량운반구) 비품 시설장치 국고보조금(시설장치) 사용권자산 건설중인자산 합 계 4. 매출 및 수주상황 1. 매출실적 (단위 : 천원) 매출형태 구 분 2023년(제13기) 2022년(제12기) 2021년(제11기) 2020년(제10기) 금 액 비 율 금 액 비 율 금 액 비 율 금 액 비 율 상품매출 매 출 매출원가 기타매출 매 출 매출원가 합 계 매 출 매출원가 매출총이익 (주1) 당사의 매출액은 전부 국내에서 발생하며 수출은 해당사항 없습니다. 2. 판매경로 및 판매전략(1) 판매 경로 및 판매조직 (단위 : 백만원) 판매채널 2023년 2022년 2021년 금액 비율 금액 비율 금액 비율 온라인 직영매장 생협 및 지어소프트 기타 계 출처 : 당사 자료당사는 온라인몰인 오아시스마켓 몰을 운영하고 있으며, 오프라인 직영점 매장도 활발히 운영하고 있습니다. 또한 이랜드리테일과 사업협약을 통하여 킴스오아시스를 온라인 플랫폼으로 런칭하고 킴스클럽 매장에 shop in shop 형태로 킴스오아시스 매장을 오픈하여 온오프라인 판매 채널 내 사업 확장을 진행하고 있습니다. 이외에도 우리소비자생활협동조합 및 지어소프트 등 관계사 매출이 일부 발생하고 있습니다. 온오프라인 판매 채널은 아래와 같습니다. 1) 오아시스마켓 온라인 몰 (www.oasis.co.kr) 오아시스마켓.jpg 출처: 당사 홈페이지 신선식품을 주력으로 다양한 상품군들을 기본 상품군으로 해서 당일 저녁 11시까지 주문하면 익일 오전 7시까지 배송하는 새벽배송 서비스를 실시하고 있습니다. 22년 대비 23년 온라인 매출액은 20%의 성장률을 보였으며, 온라인 새벽배송 시장의 성장, 당사에 유입된 고객들의 높은 충성도 등으로 향후 지속적으로 높은 성장률을 보일 것으로 기대됩니다. 온라인 플랫폼을 통해 지역주민에 한정된 오프라인 비즈니스에서 벗어나 전국구로 “오아시스마켓”이라는 브랜드를 알리는 계기가 되었습니다. 또한 온라인 및 오프라인 옴니채널을 통해서 온라인 매출액이 상승하면, 그에 따른 브랜드 인지도 확대 로 인한 오프라인 매장도 동반 상승하는 효과가 있습니다. 온라인 매출액이 상승하면서 당사의 취급고가 증가함에 따라 구매력이 증가하면서 구매처와의 협상에서 우위에 설 수 있어 수량할인 등으로 원가율이 개선되는 긍정 효과도 있습니다. 당사는 상대적으로 적은 회원수를 가졌음에도 '21년말 기준 약 3,560억원, '22년 기준 약 4,272억, 23년 기준 4,754억원의 높은 매출액을 기록하고 있습니다. 이는 당사의 높은 고객만족도를 기반으로 한 충성고객의 재구매를 기반으로 하고 있습니다. 2) 오프라인 직영점 오프라인 매장 전경.jpg 전경>출처 : 당사 자료 오프라인 직영점은 2018년 31개에서 19년 30개, 20년 31개에서 소강상태를 보이다가 21년부터 온라인
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성장과 함께 오프라인 매장을 공격적으로 확장하고 있습니다. 당사는 기준일 현재 수도권 지역을 위주로 49개의 매장을 운영하고 있으며, 온라인 매출과 오프라인 매출의 동반 성장 전략을 계속해서 유지할 예정입니다. 오프라인 매장은 ① 온라인 채널의 홍보효과 ② 재고 소진 효과 ③ 매장 자체의 도심형 물류 창고화 ④ 브랜드 이미지 제고 등 다양한 긍정적인 효과 있습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 당사는 해당사항이 없습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 1. 주요계약 당사는 현재 회사의 재무상태에 영향을 미치는 비경상적인 중요 계약이 존재하지 않습니다. 2. 연구개발활동 당사는 온오프라인 채널을 통한 신선식품 판매를 주된 사업으로 영위하고 있으므로 연구개발 조직을 별도로 두고 있지 않으며 연구개발 실적은 없습니다. 7. 기타 참고사항 1. 상표 관리정책 및 고객관리 정책 등이 사업에 미치는 중요한 영향 당사는 해당사항이 없습니다. 2. 지식재산권 현황 당사는 지적재산권 중 특허권을 5건 보유하고 있으며 28건의 상표권을 보유하고 있습니다.당사가 보유한 지적재산권은 다음과 같습니다. 1) 특허권 특허권자 등록번호 특허 내용 출원일 등록일 만료일 출원국 ㈜오아시스 사용자에 의한 상품 패킹 및 배송을 보조하는 방법 및 장치 대한민국 ㈜오아시스 근접 센서 기반 상품 피킹을 보조하는 방법 및 장치 대한민국 ㈜오아시스 환불 정도 정보에 기반한 환불 서비스 제공 방법 및 장치 대한민국 ㈜오아시스 사용자에 의한 상품 피킹을 보조하는 방법 및 장치 대한민국 ㈜오아시스 사용자에 의한 상품 피킹 및 배송을 보조하는 방법 및 장치 일본 2) 상표권 현황 번호 구분 내용 권리자 출원일 등록일 적용제품 출원국 상표권 제29류유산균음료등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제31류유기농신선한허브등12건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제32류과실음료및과실주스등18건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제35류가공처리/냉동/건조및조리된과일및채소도매업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제39류비행기운송서비스업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제39류비행기운송서비스업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제39류비행기운송서비스업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제39류비행기운송서비스업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제39류비행기운송서비스업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제35류가공처리/냉동/건조및조리된과일및채소도매업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제35류가공처리/냉동/건조및조리된과일및채소도매업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제39류비행기운송서비스업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제35류가공처리/냉동/건조및조리된과일및채소도매업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제39류비행기운송서비스업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제35류가공처리/냉동/건조및조리된과일및채소도매업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제39류비행기운송서비스업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제35류가공처리/냉동/건조및조리된과일및채소도매업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제39류비행기운송서비스업등20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제35류 슈퍼마켓업등 20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제32류 과실음료 및 과실주스등 19건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제32류 과실음료 및 과실주스등 19건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제32류 과실음료 및 과실주스등 19건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제35류 인터넷 종합쇼핑몰업등 29건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제39류 비행기 운송서비스업등 20건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제39류 비행기 운송서비스업등 20건(킴스오아시스) (주)오아시스 대한민국 상표권 제39류 비행기 운송서비스업등 20건(KIM'S OASiS(logo)) (주)오아시스 대한민국 상표권 제9류 내려받기 가능한 스마트폰용 애플리케이션(소프트웨어)등 18건 (주)오아시스 대한민국 상표권 제42류 웹디자인업 등 19건 (주)오아시스 대한민국 3. 사업영위에 중요한 영향을 미치는 법규 및 규제사항 [당사
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영업환경에서 적용 받는 주요 규제사항] 구분 규제내용 전자상거래 등에서의 소비자보호에 관한 법률 - 거래기록의 보존, 전자적 대금지급의 신뢰확보, 배송사업자 등의 협력, 사이버몰의 운영, 전자게시판서비스 제공자의 책임, 소비자에 관한 정보의 이용, 신원 및 거래조건에 대한 정보의 제공 등 정보통신망 이용촉진 및 정보보호 등에 관한 법률 - 일부 예외적인 상황을 제외하고는 전자적 전송매체를 이용하여 영리목적의 광고성 정보를 전송하려면 그 수신자의 명시적인 사전 동의를 필수로 함 축산물위생관리법 - 안전관리인증기준 준수, 소비자 등의 위생검사등 요청, 위생교육 등 농수산물 원산지 표시에 관한 법률 - 농산물·수산물이나 그 가공품 등에 대하여 적정하고 합리적인 원산지 표시를 하도록 하여 소비자의 알권리를 보장하고, 공정한 거래를 유도함 식품안전기본법 - 식품의 안전에 관한 국민의 권리·의무와 국가 및 지방자치단체의 책임을 명확히 하고, 식품안전정책의 수립·조정 등에 관한 기본적인 사항을 규정 식품위생법 - 위해식품등의 판매 등 금지, 병든 동물 고기 등의 판매 등 금지, 기준ㆍ규격이 정하여지지 아니한 화학적 합성품 등의 판매 등 금지, 식품 또는 식품첨가물에 관한 기준 및 규격, 유독기구 등의 판매ㆍ사용 금지, 허위표시 등의 금지 등 식품위생법 HACCP(위해요소중점관리기준) - 식품을 만드는 과정에서 생물학적, 화학적, 물리적 위해요인들이 발생할 수 있는 상황을 과학적으로 분석하고 사전에 위해요인의 발생여건들을 차단하여 소비자에게 안전하고 깨끗한 제품을 공급하기 위한 시스템적인 규정 - 식품위생법에 따라 빙과류 및 비가열음료 등 품목별로 식품제조·가공업소에 HACCP을 의무적용하고 있음 - HACCP을 적용받지 않고 의무적용대상 품목을 제조할 경우, 식품위생법 의거 적발횟수에 따라 영업정지 7일부터 최대 영업취소까지 행정처분을 받을 수 있음 PLS(Positive List System, 농약 허용물질 목록 관리)제도 - 농산물별로 국내·외 등록된 농약에 대해서는 잔류허용기준을 설정하여 관리하고 그 외 잔류허용기준이 없는 농약은 일률적으로 0.01ppm을 적용하는 제도 - 과·채가공품 제조에 사용되는 모든 국·내외 농산물 원료는 PLS제도에 적합한 원료만을 사용하여야 함 4. 사업영위와 관련하여 환경물질의 매출 또는 환경보호와 관련 규제 준수 여부 및 환경개선설비에 대한 자본지출 계획 당사는 해당사항이 없습니다. 5. 시장 여건 및 영업의 개황 등(1) 시장의 특성 당사의 목표 시장은 국내 식료품 도소매 시장이며, 식료품이란 가정에서 일상적으로 소비하는 신선(원물)/가공 식음료제품으로 정의되고 있습니다. 식료품 도소매 산업은 인간이 삶을 영위해 나가는 데 있어 가장 기초적인 요소인 식료품을 유통한다는 측면에서 소비자들의 실생활과 밀접하게 관련되어 있으며, 이에 따라 국민소득수준 및 인구통계적 특성 변화 등에 따라 산업전반의 성장성이 영향을 받지만 생활필수품으로서 수요탄력성이 낮은 특성을 지닙니다. 당사는 이러한 식료품 시장에서도 온라인 식료품 도,소매시장에 집중하고 있으며, 온라인 식료품 도소매 산업은 우리나라의 높은 인구밀도와 높은 스마트폰 보급률 및 빠른 인터넷 속도에 힘입어 빠르게 성장해왔습니다. 온라인 식료품 구매는 주문 후 가정까지 신선하고 안전하게 배송되는 것까지를 포함하고 있다고 할 수 있어, 식료품 배송서비스의 형태 및 수준은 시장내 주요 경쟁 요인입니다. 현재 국내 온라인 식료품 시장의 주요 배송 서비스 유형은 아래와 같이 구분될 수 있습니다. [온라인 식료품 배송 서비스 유형] 구분 새벽배송 당일배송 익일배송 퀵커머스 배송 서비스 개요 자정 전 주문 시 익일 새벽 7시 전 배송 - 오전 주문 시 당일 오후 및 저녁 배송 - 오프라인 매장 구매상품 배송 제외 오후 주문시 익일 ~ 2일차 오후 택배로 배송 주문 후 3시간내 배송 주요 배송 품목 신선 및 가공식품 장보기 형태 신선 및 가공 식품 장보기 형태 주로 상온/가공 식품 중심 비신선식품 중심 장보기 형태 HMR/밀키트 등 간편식 단품 구매 중심
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배송 수단 트럭 트럭 트럭 오토바이 당사 현황 - 당사의 Main 배송방식 - 서울/경기 지역 대상 - 다음날 오전 7시까지 배송 - 전체 배송 중 일부 (오프라인 매장 인근 지역) - 주문시간에 따라 당일 오후 5시 혹은 당일 오후 9시까지 배송 - 주로, 서울/경기 외, 온라인 구매자 대상 오아시스 JV 자회사 브이에서 서비스예정 출처: 당사 내부자료 이 중에서 당사는 새벽배송을 당사의 주요 배송서비스로 고려하여 집중하고 있습니다. 새벽배송 서비스는 최근 시장에 새롭게 등장하였음에도 불구하고 국내에서 주요 배송서비스로서 빠르게 자리를 잡아가고 있습니다. 실제 새벽배송 시장의 규모는 점점 커지고 있으며, 온라인 식료품 시장 내에서 차지하고 있는 비중이 커지고 있습니다. 또한 새벽배송에서 신선식품이 차지하는 비중이 점점 커지고 있습니다. 당사는 이러한 시장 상황에서 점유율 확대를 목표로 생산자 직배송을 통해 우수한 품질의 신선식품을 낮은 단가에 확보하여 소비자들에게 양질의 신선식품을 합리적인 가격에 제공하는 업체로 포지셔닝 하여 시장 점유율 확대에 힘쓰고 있습니다. (2) 시장의 규모 및 전망 1) 국내 온라인쇼핑(이커머스) 시장 국내 온라인 쇼핑몰 거래액은 2017년 86.8조원에서 2021년 187.1조원으로 가파르게 성장하였습니다. 또한 2022년 200조원을 돌파하여 23년 227조원을 돌파하는 등시장규모가 지속적으로 확대되고 있습니다. [국내 온라인 쇼핑몰 분기별 거래액 추이] (단위: 조원) 온라인 쇼핑몰 거래액 추이.jpg 온라인 쇼핑몰 거래액 추이 자료 : KOSIS 유진 투자증권 온라인 거래액 기준 이커머스의 시장 규모는 2023 년 227 조원으로 전년대비9.7% 성장했으며, 침투율은 25% 수준으로 추정됩니다. 이는 여행, 티켓, 쿠폰, 서비스를 제외한 순수 온라인 거래액 162 조원과 소매 판매액 635 조원을 기준으로 한 결과입니다. 코로나 기간 28%까지 상승햇던 침투율은 다소 낮아졌으나 이커머스가 거스를 수 없는 대세로 지속되고 있습니다. 2) 국내 식품 유통 시장 국내 전체 식료품 소매 시장은 1인 가구 증가에 따른 HMR 등 가정간편식 시장의 성장, 건강에 대한 민감도 증가에 따른 식료품의 프리미엄화 등 다양한 성장 요인에 의하여 전체 온라인 거래액 중 식품 비중이 차지하는 비중이 점차 증가하고 있는 추세입니다. [국내 온라인 거래 중 식품 비중 추이] (단위: 조원) 온라인 거래 중 식품 비중 추이.jpg 온라인 거래 중 식품 비중 추이 출처: KOSIS, 유진투자증권 3) 온라인 식품 시장 당사의 주요 목표시장인 온라인 식료품 시장은 2017년 10조 4,000억원 규모에서 2023년 약 40.6조 규모로 약 4배 가까이 가파른 성장세를 보였습니다. 식품 소비의 트렌드가 오프라인에서 온라인으로 전반적으로 변화해나감에 따라 국내식료품 시장이 향후 견조한 성장세를 보일것으로 전망되는 가운데 온라인 채널의 비중은 보다 확대될 것으로 전망됩니다. [국내 온라인 식품 시장 규모] (단위: 조원) 국내 온라인 식품 시장 규모_23.jpg 국내 온라인 식품 시장 규모_23 출처: 통계청(2023.12) 식품은 과거 온라인 보다는 오프라인에서 구매하는 경우가 압도적이었습니다. 이는 구매 과정에서 정보를 제대로 파악하기 어려운 점과 배송 과정에서의 위생 문제 등에 대한 불안감이 존재했기 때문입니다. 특히 농축수산물의 경우 제품별로 품질 차이가 크기 때문에 오프라인 구매 비중이 절대적이었습니다. 그러나 콜드체인 기술의 발달로 배송 과정에서의 위생 문제가 개선되며 온라인을 통한 식품 구매에 대한 신뢰도가 높아졌고, 새벽배송 서비스 등으로 인해 편의성이 크게 증가하며 시장 규모가 비약적으로 성장하였습니다. 아래 OpenSurvey의 소비자 설문 결과를 살펴보아도 온라인을 통한 식품 구매가 사회 전반적인 트렌드로 자리 잡고 있는 것을 확인할 수 있습니다. 온라인에서의 식료품 구매빈도가 한달에 5회로 식료품 구매의 대세로 자리잡고 있습니다. 특히 4인 이상 가족의 장보기를 책임지는 30대 및 40대의
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온라인 식료품 구매빈도가 월평균 5회이상으로 가장 높은 것으로 나타났습니다. [온라인을 통해 식품을 구매하는 가구 비중 추이] (단위: %) 온라인 식료품 구매 빈도.jpg 온라인 식료품 구매 빈도 출처: 온라인 식료품 구매 트렌드 리포트 2023_OpenSurvey 22년과 비교한 23년의 온라인 식료품 구매 비율은 식료품도 온라인 대신 오프라인 채널로 구매 패턴이 바뀌고 있다는 것을 보여주고 있습니다.2020년 이후 COVID-19로 인한 비대면 수요 증가로 온라인 식품 시장과 새벽배송 시장이 더욱 활성화되며 새벽배송의 편리함과 온라인 신선식품의 신선함에 대한 높은 신뢰도를 보다 많은 사람이 경험하게 되면서 온라인으로 식료품을 구매하는 것에 대한 인식이 많이 개선된 것을 알 수 있습니다. [온라인 식료품 구매비율 추이] 온라인 식료품 구매비율 추이.jpg 온라인 식료품 구매비율 추이 출처: 온라인 식료품 구매 트렌드 리포트 2023_OpenSurvey 4) 신선식품 새벽배송 시장 새벽배송이란 전날 밤까지 주문 시 다음 날 새벽에 배송을 완료하는 서비스입니다.새벽배송 서비스는 신선식품을 온라인으로 구매 시 저해 요인으로 작용했던 '신선도 품질' 에 대한 우려를 해소시키며 온라인 식품 시장의 성장을 가속화 하고 있습니다. 당사의 주력시장인 신선식품 새벽배송 시장은 2019년 0.8조원 규모에서 2020년 COVID-19 팬데믹 이후 가파르게 성장하여 2022년 약 8.5조원, 2023년에는 약 11.9조원 규모를 형성할 것으로 전망됩니다. 【신선식품 새벽배송 시장 규모 전망】 (단위: 조원) 새벽 배송 시장 규모.jpg 새벽 배송 시장 규모 출처: KOSIS, 유진투자증권 새벽배송 서비스는 국내에서 2015년 최초로 서비스되기 시작한 이후 최근 급속도로 시장 규모가 성장하고 있으며, 온라인 식품 시장의 성장을 주도하고 있습니다. 새벽배송 시장이 급속도로 성장할 수 있었던 이유는 ① 바쁜 현대인에게는 늦은 밤 온라인으로 주문하고 다음날 아침 배송받는 것이 오프라인 장보기를 대체하기에 가장 적합한 형태이며, ② 배송 과정이 모두 자정을 넘긴 새벽시간에 이뤄져 신속한 배송이 가능해 신선한 식품을 배송하기에 가장 이상적이기 때문입니다. 6. 경쟁 현황(1) 경쟁 상황 당사는 2011년 10월 설립하여, 설립 이후 오프라인 매장 만을 운영하다 2018년 8월 온라인 식료품 시장에 진출하며 급격한 성장세를 이루고 있습니다. 타사 대비 좋은 품질, 생산자 직배송을 통한 낮은 매입 단가와 상대적으로 적은 광고비 집행으로 새벽배송 업계 유일의 흑자 시현 기업으로서 아이덴티티를 구축하고 있습니다. 온라인 식품 시장은 쿠팡, 컬리, 네이버 등 온라인 플랫폼을 기반으로 사업을 영위하는 온라인 사업자뿐만 아니라 오프라인 유통채널을 기반으로 온라인 시장으로 확장하고자 하는 오프라인 기반 사업자까지 진입하며 치열한 점유율 경쟁이 펼쳐지고 있습니다. 특히 그 중에서도 현재 당사가 주요 목표시장으로 집중하고 있는 온라인 신선식품 새벽배송 시장은 높은 성장성으로 인하여 국내 유수의 유통 대기업을 비롯 다양한 경쟁사가 시장에 진입해왔으나, 높은 비용 부담등의 영향으로 최근 당사를 비롯하여 경쟁력있는 몇개 업체들로 시장이 재편되었습니다.23년에 중국 직구 거래에 특화된 알리익스프레스 테무 등이 본격적으로 시장에 진입함에 따라서 이커머스 시장은 계속해서 바뀌고 있으나, 중국 직구거래 이커머스 업체의 타겟 시장이 공산품 인 반면 당사는 수입이 아닌 국내산 신선식품을 주요 시장으로 하면서 시장 공략층을 다르게 가고 있습니다. (2) 비교우위 사항 1) 새벽배송 시장 내 유일한 흑자 시현 당사는 ① 온,오프라인간 시너지를 통한 재고 폐기율 0%, ② 산지 직소싱을 통한 유통마진 절감, ③ 충성고객 확보를 통한 광고비 절감, ④ Picking Packing의 효율화로 물류비 절감과 합포장을 통한 포장 비용 감소 등의 타사 비교우위를 통하여 비용 효율화로 새벽배송 사업자 중 유일한 흑자를 시현하고 있습니다. 2) 생산자와의 긴밀한 협력을 통한 좋은 품질
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유지 대형 유통사에 납품 하는 것이 고객 확보 측면에서 생산자들에게는 더 유리할 수 있음에도 생산자들이 당사와 관계를 이어 나가는 이유는 오랜 상생의 협력관계에서 오는 신뢰가 바탕이 되었기 때문입니다. B2B 상거래의 경우 물건을 납품하고 세금계산서를 보낸 뒤 1~2달 뒤 대금이 결제 되는 것이 일반적이지만, 당사의 경우 생산자들과의 신뢰 및 상생을 위하여 짧으면 일주일, 길어야 15일 이내 대금 입금이 이루어집니다. 청과의 경우 15일, 30일, 한달에 두번 물품 대금을 결제하고 있으며, 우유는 매주 대금 결제를 하고 있고, 육류 결제는 중소 업체의 경우 매주 대금 결제를 하고 있습니다. 그 외에는 인도일이 속하는 달의 익월 10일에 대금을 결제하고 있습니다. 매출채권 회수기간이 짧아진 생산자들은 신선식품이 차질 없이 공급될 수 있도록 협력해 주었고, 이를 통하여 당사는 공급업체 이탈이 잦은 타 경쟁사 대비 친환경 유기농 식품의 조달이 끊기거나 불안정해지는 경우가 없어 품질 기준에 못 미치는 일반 식품으로 대체하는 등의 문제가 없도록 하는 선순환을 이루어 내고 있습니다. 3) 엄격한 신규 생산자 선정 과정 [PB 상품 기획 절차] 단계 절차 1단계 상품판매 PB 아닌 일반 상품군으로 판매 진행 2단계 판매량 추이/ 소비자 평점 일반 상품군 판매시 소비자 선호도가 좋은 상품, 판매량이 우수한 상품의 경우 PB 상품 전환 고려. 단, 1단계를 거치지 않고 처음부터 PB 상품 기획의 경우도 있음. 3단계 구매업체 SPEC 및 가격 NEGO 1. PB 상품군으로 정해진 경우 1차적으로 구매가격 NEGO가 가능한지 추가 협의. (PB의 경우 구매가격을 조금 더 낮춤) 2. 당사의 SPEC을 별도로 요청 (첨가물 조정 등) 4단계 품평회 실시 및 Quality 검수완료 1. 요구 SPEC에 따라서 품평회 실시하여 검수 진행 2. 검수 통과하지 못하면 중단 5단계 디자인 검수 완료 1. 당사 제작 PB 로고 디자인 전달하여 최종적으로 디자인 검수 완료 6단계 PB 상품 Launching PB 상품 판매시작 출처 : 당사 내부 자료 4) 엄격한 품질 관리 당사는 식료품 및 상품 취급에 대해서 아래 표와 같은 원칙을 고수하고 있습니다. [당사의 식료품 및 상품 취급 원칙] 취급원칙1.jpg 취급원칙2.jpg 출처 : 당사 내부 자료 당사의 위 식료품 및 상품 취급 원칙 표는 식품에 관한 당사의 철학을 반영하는 동시에, 당사의 플랫폼에 입점한 생산자 및 상품은 그 품질이 매우 우수하다는 것을 보여주고 있습니다. 인지도가 있는 유명 식품 브랜드에서 납품 제의가 있는 경우에도 이러한 기준을 통과해야하며, 당사에서는 단순히 상품 품목 가짓수(SKU, Stock Keeping Unit)를 늘리는 것보다 '국산 친환경 유기농’이라는 명확한 기준에 따라 상품을 선정하여 품질 관리에 만전을 기하고 있습니다.
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항당사는 본 '이사의 경영진단 의견서'에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다.또한, 이러한 가정들 중에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인인 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부 환경에 관한 요인이 포함되어 있습니다. 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보를 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.결론적으로는 동 이사의 경영진단 의견서상에 회사가 예상한 결과 또는 상황이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 의견서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 최신화할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 영업상황의 개요당사는 설립 이후 오프라인 매장을 개설하여 친환경 유기농 농, 축산물을 유통 단계 없이 생산지 가격으로 공급하는 생산자직거래 매장을 운영하고 있으며, 신선하고 안전한 먹거리 제공에 최선을 다하고 있습니다. 2018년 이후 온라인 새벽배송 시장에 뛰어들어 이커머스 플랫폼 오아시스마켓(www.oasis.co.kr)을 열었고 매년 괄목할만한 성장율을 기록하고 있습니다. 3. 재무상태 및 영업실적 1) 요약 재무상태 (단위: 백만원) 과목 재무상태표 증가율(%) 제13기 제12기 제11기 제13기 제12기 유동자산 비유동자산 유동부채 비유동부채 부채와 자본총계 자산총계는 전년대비 208억 증가한 2,181억 원이고, 부채총계는 전년대비 76억 증가한 748억 원이며, 자본총계는 전년대비 132억 증가한 1,432억 원을 기록하였습니다. 자산 증가의 주요 이유는 1) 영업 호조로 인한 당좌자산 증가(190억), 2) 유무형자산의 증가(59억), 3) 재고자산의 감소 (24억) 등이 자산의 증가요인에 기인하였습니다.부채 증가의 주요 이유는 1) 매입채무의 증가(29억), 2) 리스부채의 증가(70억), 3)단체퇴직보험예치에 따른 퇴직급여충당금 감소(47억) 등이 부채의 증가요인에 기인하였습니다. 2) 요약 손익계산서 (단위:백만원) 구분 손익계산서 증가율(%) 제13기 제12기 제11기 제13기 제12기 매출액 영업이익(손실) 법인세비용차감전순이익(손실) 당기순이익(손실) 손익 측면에서 매출액은 전기 대비 11%가 증가하였습니다. 온라인 새벽배송 플랫폼인 오아시스마켓의 호조로 계속된 매출성장을 이끌고 있습니다.영업이익 증가의 주요 원인은 매입처와 장기거래에 따른 가격 경쟁력과 빠른 재고 회전에 따른 증가가 주요 원인입니다.법인세비용차감전순이익과 당기순이익 증가의 주요원인은 매출액과 영업이익의 증가 요인과 더불어 효율적 자금운용 으로 인한 이익이 극대화 되었습니다.4. 유동성 및 자금조달원천 및 중요한 자금 지출에 관한 사항 (단위:백만원) 구분 현금흐름표 증가율(%) 제13기 제12기 제11기 제13기 제12기 영업활동현금흐름 투자활동현금흐름 재무활동현금흐름 연결범위의 변동 현금의 증가(감소) 기초의 현금 기말의 현금 2023년도 영업활동으로 인한 현금흐름은 당기수익의 증가와 b2c 비중 증가로 인한 채권 조기 회수 및 금융수익이 주요 원인입니다. 투자활동 현금흐름은 정기예적금 만기 75,000백만원 및 자산의취득, 물류센터 및 신규 오프라인매장 추가 출점으로 인한 유형자산 및 보증금 증가 5,767백만원 주 원인입니다. 원활한 현금흐름을 바탕으로 은행 차입금은 전혀 없는 무차입 경영을 실현하고 있습니다.5. 부외거래에 관한 사항동 공시서류의 첨부서류인 감사보고서의 『주석 우발부채, 자금조달약정 및 견질담보』및 『주석 . 계류중인 소송사건』을 참고하시기 바랍니다.6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한
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사항 및 추정에 관한 사항>은 동 공시서류의 첨부서류인 감사보고서의 『주석 중요한 회계정책』을 참고하시기 바랍니다.7. 환경 및 종업원 등에 관한 사항- 최근 3개 사업연도 중 회사와 관련된 환경이슈는 없었습니다.8. 법규상의 규제에 관한 사항- 당사의 영업활동에 영향을 미칠 중요한 법규상의 규제는 없었습니다.9. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항- 최근 3개 사업연도 중 가격, 이자율 또는 현금흐름 위험을 회피하기 위하여 투자, 가입한 파생상품은 없습니다. 단, 당사가 투자받은 전환사채와 교환사채의 전환권 및 교환권의 경우 경우에 따라서 파생상품부채로 인식되어서 손익에 반영될 수 있습니다.10. 기타사항- 해당사항 없습니다.
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 2차전지 및 EDLC용 전해액, 첨가제를 제조 및 판매하는 사업을 영위하고 있습니다. 당사가 영위하고 있는 사업은 2차전지 소재산업으로 크게 양극재, 음극재, 분리막, 전해액등 크게 4가지핵심소재 시장이 존재하고 있습니다. 그 중 전해액은 전지의 수명과 출력 등을 결정하는 중요한 소재이며, 화재 또는 폭발 위험성이 있는 중요한 소재입니다. 이로 인해 2차전지의 시장을 주도하고 있는 전기차 시장의 폐쇄적인 특징(부품의 교체는 자동차 사용자의 안전사고와 직결되는 사항이기 때문에 부품교체 또는 이원화가 어려움)으로 초기 진입자 외에 후발업체들이 진입하기가 어려운 사업입니다. 이에 현재 전해액 회사의 고객인 배터리 회사와 배터리 회사의 고객인 자동차 OEM 회사들은 시장에서 검증된 전해액 회사의 제품만 사용하려고 하고 있으며, 전해액의 짧은 유통기간의 특성상 특수 용기를 구매하여 납품하여야 하고, 물류비 절감을 위해 2차전지 회사 인근에서 공장설비를 가동해야 하는 대규모 투자가 지속적으로 필요한 산업입니다. 이러한 산업적 특성으로 인해 신규회사 또는 소규모의 회사가진입할 수가 없는 시장이며, 대기업이 진입하기에는 시장 규모가 작고, 이러한 산업 특성으로 인해 전해액 시장은 기존 전해액 업체들간의 경쟁만 존재하는 시장이기도 합니다. 당사는 이러한 전해액 시장에 2012년 5,000톤 capa의 제천공장 설립을 시작으로 진입하였고, 2015년 LG화학의 20,000톤 capa의 전해액 장비를 인수하여 사업을 확장하기 시작하였습니다. 창업 초기에는 가장 큰 배터리 시장을 가지고 있는 중국시장에 먼저 진출하여다양한 레퍼런스를 쌓은 후 한국시장에 역진출하는 전략적 방법으로 한국의 3개 전해액 업체 중 가장 후발업체임에도 불구하고, 연평균 성장률(CAGR) 87%로 전해액 시장의 평균성장률 26%의 2.6배가 넘는 성장률을 기록, 한국을 대표하는 가장 큰 전해액 업체로 성장하였습니다. 현재는 한국뿐만 아니라 유럽, 중국, 미국 등에 전해액 공장을 설립하는 등의 양적 성장을 도모하면서, 전해액의 핵심원료인 용매, 리튬염 회사에 대한 지분투자 및 JV 설립 등의 질적 성장과 경쟁력 강화에 매진하고 있습니다. 세계 5대 전지 메이커 중 LGES, SKON, CATL 업체에 납품하고 있으며, 배터리 제조사 10여 곳, 국내외 EDLC 제조업체들과 긴밀히 협력하며 전해액을 생산 납품하고 있습니다. 전기 자동차 시장의 폭발적인 성장과 더불어 당사의 전해액 매출도 급격히 성장하였습니다. 이에 당사 매출액은 2012년도 3,700만원에서2023년 4,247억원까지 상승하였으며, 해외 공장 가동시 매출액 증가세는 더욱 가파르게 상승될 것입니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품에 관한 사항 당사는 2차전지 핵심소재 중 전해액을 생산 및 판매하는 사업을 영위하고 있습니다. 2차전지 소재산업은 양극재, 음극재, 전해액, 분리막 등 크게 4가지로 핵심소재로 구성되어 있으며, 그 중 전해액은 리튬이온 2차전지의 충방전 시 리튬이온의 이동 기능을 담당하는 핵심소재입니다. 또한 전해액은 그 소재 구성에 따라 리튬 2차전지의 수명, 충방전 속도, 열 안정성 등 특성을 결정하는 소재로, 전지 성능 향상에 핵심 물질이라 할 수 있습니다. 일반적인 리튬이온 2차전지의 원가구성은 양극재(37%), 음극재(18%), 분리막(19%), 전해액(13%), 동박 등 기타(13%)으로 구성되어 있습니다. 리튬 이차전지 구조 및 구성 요소 나. 주요 제품 등의 현황 (단위 : 백만원, %) 사업부문 매출유형 품목 구체적용도 매출액 비율 전해액 제품 - 자동차전지, 소형전지, EDLC용 등-2차전지 제조 공정용 화학 재료 NMP 상품 - 2차전지 제조 공정용 화학 재료 합계 다. 주요 제품의 가격변동추이 -해당사항없음 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료 매입 현황 (단위 : 백만원, %) 사업부문 매입유형 품목 매입액 비율 비고 전해액 원재료 EMC 외 합계 나. 생산 및 설비에 관한 사항 - 생산능력 (단위 : 톤)
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사업부문 품목 사업소 제12기 제11기 제10기 전해액 국내 전해액 해외 합 계 ※ 상기 생산능력은 2023년 해외법인 Capa 증설과 각 생산라인의 설계 기준 생산능력을 바탕으로 산출하였습니다.※ 기말 설비 완공에 따른 Capa는 420,000Ton이며, 해외준공시점의 Capa 210,000Ton로 작성되었습니다.- 생산실적 (단위 : 톤) 사업부문 품목 사업소 제12기 제11기 제10기 전해액 국내 전해액 해외 합 계 - 당해 사업연도의 가동률 (단위 : 톤, %) 사업부문 품목 사업소 당기 생산능력 당기 생산실적 평균가동률 전해액 국내 전해액 해외 합 계 다. 생산설비 현황 (단위 : 백만원) 구 분 기 초 취 득 처 분 감가상각 연결범위변동 대 체 외환차이 당기말 토지 건물 구축물 기계장치 차량운반구 공구와기구 비품 시설장치 시험기기 제품용기 건설중인자산 합 계 라. 설비의 신설ㆍ매입 계획 등 (단위 : 백만원) 사업부문 투자목적 투자내용 투자기간 총 소요자금 기 지출금액 향후 기대효과 전해액 신/증설 국내 및 해외 설비 투자 제품 생산능력 증대를 통한 매출 확대 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 (단위 : 백만원) 사업부문 매출유형 품목 제12기 제11기 제10기 전해액 제품 내수 수출 전해액 NMP 계 합 계 내수 수출 전해액 NMP 계 (*) 국내매출은 내수, 해외법인의 매출은(국내수출 포함) 수출 나. 판매경로 및 판매방법 등 - 판매경로당사의 주요 매출처는 배터리 제조사(LGES, SK온 등) 및 EDLC 제조업체 등이며, 당사에서 거래처에 제품을 직접 공급하고 있습니다. - 판매 방법 및 조건당사는 내수 및 수출 판매를 하고 있으며, 현금 등으로 대금을 결제 받고 있습니다. 다. 수주상황 당사의 제품은 공동연구개발 후 양산 시 양사간 협의 후 PO를 통해 주문과 생산을 진행하기 때문에 수주상황을 객관적 수치로 표현하기 어려우며, 확정 PO가 아닌 해당 연도별 FCST만 공유받고 있습니다. 또한, 매 분기마다 해당 FCST의 변동폭이 매우 큰 편이며 수주 후 납품 기일이 짧아 특정일 기준에 의한 수주 잔고가 크지 않으므로 수주상황에 대한 기재를 생략합니다. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 재무위험관리 연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 이자율위험 등), 신용위험과 유동성위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리는 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 연결회사가 노출되어 있는 재무위험 및 이러한 위험이 연결회사의 미래 성과에 미칠 수 있는 영향은 다음과 같습니다. 위험 노출 위험 측정 시장위험 - 환율 미래 상거래 기능통화 이외의 표시통화를 갖는 금융자산 및 금융부채 현금흐름 추정, 민감도 분석 시장위험 - 이자율 변동금리 장기 차입금 민감도 분석 신용위험 현금성자산, 매출채권, 파생상품, 채무상품, 계약자산 연체율 분석, 신용등급 유동성위험 차입금 및 기타 부채 현금흐름 추정 (1) 시장위험1) 외환위험 당기말과 전기말 현재 외화로 표시된 화폐성자산 및 화폐성부채의 장부금액은 다음과 같습니다. (외화단위: 천, 원화단위: 백만원) 구 분 통화 당기말 전기말 외화금액 원화환산액 외화금액 원화환산액 외화자산 현금 및 현금성자산 USD EUR PLN CNY HUF IDR 매출채권 및 기타채권 USD PLN CNY HUF 장기매출채권 및 기타채권 PLN HUF IDR 합 계 외화부채 매입채무및기타채무 USD EUR PLN CNY HUF IDR 단기차입금 USD EUR CNY HUF 장기차입금 USD EUR CNY HUF 합 계 연결회사는 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매, 구매 등과 관련하여 외환위험에 노출되어 있으며 특히 주로 USD와 관련된 환율 변동 위험에 노출되어 있습니다. 외환 위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채, 해외사업장에 대한 순투자와 관련하여 발생하고 있습니다. 이러한 위험은 발생가능성이 매우 높은 USD 지출액에 근거하여 측정하고
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있고 연결회사의 발생가능성이 매우 높은 예상 재고자산 매입원가의 변동성을 최소화하는 목적으로 관리됩니다.당기 및 전기의 각 외화에 대한 원화환율이 5% 변동시 외화자산과 외화부채 환산액의 변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당 기 전 기 5% 상승시 5% 하락시 5% 상승시 5% 하락시 외화자산 외화부채 합 계 2) 이자율위험 연결회사의 이자율위험은 미래 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 회사의 이자율위험 관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 당기말과 전기말 현재 연결회사가 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당기말 전기말 변동이자율 고정이자율 합 계 당기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 변동이자부 차입금의 이자율이 100bp(basis point)변동 시 회사의 세전이익에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다. (단위: 백만원) 구분 당기말 전기말 100bp 감소 100bp 증가 (2) 신용위험신용위험은 연결회사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 연결회사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다. 신용위험은 현금및현금성자산, 각종 예금 그리고 파생금융상품 등과 같은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있습니다. 이러한 위험을 줄이기 위해, 회사는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래를 하고 있습니다.금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 익스포저를 나타냅니다. 당기말과 전기말 현재 회사의 신용위험 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당기말 전기말 현금및현금성자산 매출채권및기타채권(*) 기타금융자산 합 계 (*) 손실충당금 및 현재가치할인차금 차감 전 명목금액입니다. ① 매출채권및기타채권연결회사의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 고객별 특성의 영향을 받으나, 고객이 영업하고 있는 산업 및 국가의 파산위험 등의 고객 분포도 신용위험에 영향을 미치는 요소로 고려하고 있습니다.고객의 대부분은 연결회사와 수년간 지속적으로 거래해 오고 있으며, 이들 고객에 대한 신용위험 검토 시, 고객의 지리적인 위치, 산업, 신용, 연령, 성숙도, 이전의 재무적 어려움 등의 특성에 따라 분류하고 있습니다.당기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 각 지역별 신용위험의 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당기말 전기말 국내 해외 합 계 (*) 상기 금액은 손실충당금 및 현재 가치할인차금 차감 전 명목금액입니다. 연결회사는 매출채권에 대한 전체기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용하고 있습니다.기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였으며, 기대신용손실율은 보고기간 말 기준으로부터 각 36개월 동안의 매출과 관련된 지불정보와 관련 확인된 신용손실정보를 근거로 산출하였습니다. 1) 당기말과 전기말의 매출채권에 대한 손실충당금은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당기말 전기말 채권잔액(*) 기대손실률 채권잔액(*) 기대손실률 3개월 이내 3개월 초과 6개월 이하 6개월 초과 9개월 이하 9개월 초과 1년 이내 1년 초과 만기미도래 합 계 (*) 상기 채권잔액은 손실충당금 및 현재가치할인차금 차감 전 명목금액입니다. 2) 당기와 전기 중 매출채권및기타채권의 손실충당금의 변동은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당 기 전 기 매출채권 기초금액 대손상각비(환입) 환율효과 기타 기말 매출채권및기타채권은 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 경우
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제각됩니다.매출채권및기타채권에 대한 손상은 연결손익계산서상 대손상각비로 순액으로 표시되고 있습니다. 제각된 금액을 회수하는 경우 회수 시점에 당기손익으로 인식하고 손익계산서에서 대손상각비의 차감으로 인식하고 있습니다.② 현금및현금성자산 및 기타금융자산연결회사는 ㈜기업은행 등의 금융기관에 현금및현금성자산 및 기타금융자산을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. (3) 유동성위험 유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다. 회사는 미사용 차입금 한도를 적정 수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기 위해 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고 있습니다.당기말과 전기말 현재 회사의 비파생금융부채에 대한 계약상 잔존만기는 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 백만원) 구 분 장부가액 계약상 현금흐름 계약상 잔존만기 1년 미만 1년~5년 5년 초과 매입채무및기타채무 차입금 리스부채 전환사채 전환상환우선주 신주인수권부사채 합 계 (전기말) (단위: 백만원) 구 분 장부가액 계약상 현금흐름 계약상 잔존만기 1년 미만 1년~5년 5년 초과 매입채무및기타채무 차입금 리스부채 전환사채 전환상환우선주 신주인수권부사채 합 계 (4) 자본관리연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.연결회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 총 차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 자본에 순차입금을 가산한 금액입니다. 당기말과 전기말의 자본조달비율은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당기말 전기말 총차입금(*) 차감:현금및현금성자산 순차입금(A) 자본총계(B) 총자본(C=A+B) 자본조달비율 (A/C) (%) (*) 총차입금에 전환사채, 신수인수권부사채,전환상환우선주 및 리스부채 등을 포함하여 표시하였습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요 계약 등 - 해당사항 없습니다. 나. 연구개발현황 - 연구개발활동의 개요당사의 개발팀은 합성개발파트, 전해액개발파트, 파일럿파트로 총 3개의 파트로 구성되어 있으며, 다수의 핵심기술인력을 포함하고 있습니다.- 연구개발 담당조직 연구개발 조직도(2022.12.31).jpg 연구개발 조직도(2023.12.31) - 연구개발비용 (단위 : 백만원) 과 목 제12기 제11기 제10기 연구개발비용 총액 정부보조금 연구개발비용 계 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용÷당기매출액×100] - 연구개발실적 (단위 : 천원) 연구과제명 주관부서 연구기간 정부출연금 관련제품 비고 전기차 주행거리 연장을 위한 고에너지밀도(>300 Wh/kg) 리튬2차전지용 전해액 상용화기술 개발 산업부 (KEIT) 전기차용 중대형전지(NCM811급) 리튬2차전지 전해액 과제완료 사업화중 에너지저장장치(ESS)의 발화억제를 위한 고안전성 및 10mS/cm급 고이온전도성 유사고체 전해질 개발 산업부 (KEIT) ESS용 리튬2차전지 고형화 전해액 수행중 리튬2차전지의 열안정성 향상을 위한 기능성 전해액 개발(ATC) 산업부 (KEIT) 전기차용 리튬2차전지 겔 전해질 수행중 고율충전 구현이 가능한 전기차용 고에너지밀도 리튬이온전지 기술 개발 산업부 (KEIT) 전기차용 고속충전 리튬2차전지 전해액 수행중 중대형 리튬2차전지(xEV, 및 ESS)용 130℃이상에서 불연성을가지는 유기계 액체전해질 소재 및 Full cell 적용 기술 개발 과기부 (연구재단) Li-Metal용 전해액 수행중 초저가 알카리금속-황 기반 차세대전지 개발 산업부 (KEIT) 리튬황전지용 전해액 수행중 이차전지 무기물계 신규 전해액 첨가제 산업부 (KEIT) 무기물계 첨가제(LiPO2F2)조성 전해액 수행중 7. 기타 참고사항 가.
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업계의 현황 [2차전지 소재산업]- 산업의 특성 2차전지 소재산업은 양극재, 음극재, 전해액, 분리막 등 크게 4가지로 핵심소재로 구성되어 있으며, 그 중 전해액은 리튬이온 2차전지의 충방전 시 리튬이온의 이동 기능을 담당하는 핵심소재입니다. 또한 전해액은 그 소재 구성에 따라 리튬2차전지의 수명, 충방전 속도, 열안정성 등 특성을 결정하는 소재로, 전지 성능 향상에 핵심 물질이라 할 수 있습니다. 일반적인 리튬이온 2차전지의 원가구성은 양극재(37%), 음극재(18%), 분리막(19%), 전해액(13%), 동박 등 기타(13%)으로 구성되어 있습니다. 현재 전기차 시장의 확대와 2차전지산업이 성장하면서 전기차의 주행거리 향상, 2차전지의 에너지밀도, 안전성 개선을위해 4대 핵심소재의 기술 개발이 활발히 진행되고 있습니다.전해액 시장은 IT기기용 소형 2차전지와 전기차, ESS용 중대형 2차전지로 나눌 수 있으며, 소형 2차전지의 전해액은 낮은 투자비용과 기술난이도로 중국 업체들이 주로 공급하고 있는 시장이며, 기술개발보다는 출하량에 기준이 맞추어진 시장으로 파악됩니다. 중대형 2차전지 전해액 사업은 개발 승인의 과정이 중장기로 진행되며 높은 투자비용과 기술적인특성을 갖습니다. 따라서 높은 진입장벽을 가지고 있습니다. 중대형 2차전지 전해액 산업의 핵심 경쟁력은 첫째, 첨가제 및 배합조성 개발 기술노하우입니다. 전해액의 메인 원료인 Salt는 LiPF6가 주류이나, 유기용매와 첨가제의 경우 셀 제조업체마다 전지설계에 따라물질의 종류와 혼합비율이 다양하며, 이 부분이 전해액 제조업체별 노하우라고 할 수 있습니다. 2차전지는 전기차를 대비한 중대형전지 시장으로 축이 이동함에 따라 용량, 안전성,수명에 대한 높은 수준의 기술을 요구합니다. 둘째, 전방 업체와의 전략적 협업 관계입니다. 배터리 제조사들은 에너지 밀도 증가를 위해 소재의 개발을 위해 공동 기술개발이 필수적이며 최종 고객사인 자동차 OEM업체에서 인증을 요구하고 있어 협력이 점차 중요해지고 있습니다. 셋째, 규모의 경제와 고객사 생산인프라 인접성입니다. 소재의 폭발 및 변질 우려에 따라 고객사와의 근접성과 공급에 용이한 충분한 생산능력이 중요합니다. - 산업의 성장성 2차전지 소재산업은 폐배터리 재활용 산업 외 전체 Value Chain에서 가장 영세한 산업입니다. 이에 전기차 시장 성장에 맞춰서 생산시설 투자가 일어나지 못하였으며, 이에 2차전지소재는 초과수요가 발생함에 따라 견조한 수익성을 창출하고 있는 산업입니다. 2차전지 소재의 전체 배터리 셀 생산 비용에서 차지하는 대략적인 비중은 양극재(43%), 분리막(17%), 전해액(13%), 동박(7%)이며, 진입장벽은 모두 높은 산업구조를 가지고 있습니다. 따라서 전해액 시장은 주로 리튬염(전해질) 생산능력에 영향을 받으며, 2차전지 시장확대에 비례하여 규모가 증가할 것으로 전망됩니다. 전해액은 2차전지 용량 1GWh당 1천톤이 사용되는 것으로 추정되며, 이는 2018년 용량기준 10만톤에서 2025년 약 130만톤으로 전해액 사용량은 지속 증가할 것으로 예상됩니다. 전해액은 제품의 특성상 2차전지 제조업체별 배합 방법(Recipe)이 다르기 때문에 전해액 소재업체와 2차전지제조업체가 공동 개발을 진행합니다. IT형 소형 제품의 경우 짧게는 3~4개월 개발 기간이 소요되고, 전기차용2차전지 제품의 경우 1년 넘게 제품의 개발 및 평가를 진행하여 Supply chain이 결정됩니다. 또한 안정적인 조달이 중요하기 때문에 전해액 업체는 셀 제조업체와의 협력 관계 및 현지 제조공장 증설 등을 통해 안정적인 수급을 유지하고 있습니다. - 경기변동의 특성 전해액은 2차전지 소재로 2차전지의 수요 변화와 연동됩니다. 2차전지의 전방산업은크게 소형 2차전지 시장과 중대형 2차전지 시장으로 나눌 수 있습니다. 소형 2차전지는 스마트폰 및 기타 IT기기 수요 변동 추이를 따라가는 성향이 있으며, 1년 중 성수기는 3분기와 4분기입니다. 이는 주요 IT기기의 신규출시 및 프로모션에 따라 수요가 증가하는 시기와
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일치합니다. 전기차 및 에너지저장장치용 중대형 2차전지는 경기변동의 요인보다는 각국 정부의 지원 정책 및 규제에 따른 변동요인이 더크게 영향을 미치며, 계절적인 성수기는 자동차 구매 패턴과 비슷한 경향을 보입니다. - 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인전해액은 고객사의 IT기기용 소형 2차전지와 전기차, ESS용 중대형 2차전지에 적용됩니다. 전해액은 제조업체 및 2차전지 제조업체의 요구 특성에 맞게 배합하는 기술이 중요하며, 전해액 제조업체별 기술력 차이는 크지 않으나, 원재료 조달능력, 생산능력, 가격경쟁력, 전해액의 현지 조달 여력 등에서 차이가 존재합니다. 또한 전해액은 유통기한이 존재하는 신선제품이면서 위험물, 유독물로 보관/운송 비용 및 수급 리스크 관리가 중요합니다.- 회사의 강점과 단점당사는 전해액 전문인력을 주축으로 독자 기술력을 보유하고 있으며, 이를 바탕으로 신규 전해액과 전해액 첨가제를 개발하여 글로벌 2차전지 제조사 및 EDLC 제조사에 공급을 확대하고 있습니다. 또한 전해액은 신선제품이자 화재 및 폭발 위험성이 있는 위험물입니다. 이러한 특징으로 인해 전해액의 유통기한은 생산 후 3개월 ~ 4개월 정도이며, 생산 후 저온에 보관하여야 하는 등의 까다로운 보관성을 가지고 있어, 이송시에도 특수 용기에 담아서 이송하여야 할 뿐만 아니라, 냉장기능이 있는 리퍼 컨테이너를 사용해야 합니다. 이러한 특수용기의 다량 구매와 특수컨테이너 사용은 전해액 업체의 물류비 증가를 가져올 뿐만 아니라, 장거리 이송시 유통기한 경과 및 온도에 의한 품질 변화 등이 리스크 요인이 발생할 수 있습니다. 따라서, 물류비 절감을통한 가격경쟁력 확보와 품질문제 발생 리스크 감소를 위해서 2차전지 업체의 지근거리에서 전해액을 생산 공급하여야 하며, 이는 고객사인 2차전지 회사에서 매우 중요하게 생각하는 요청 사항입니다. 당사는 현재까지 신선제품인 전해액 납품을 하면서 단 1차례도 물류상의 문제와 물류로 인한 납기지연 등의 사고가 없었으며, 이는 고객사들이 당사에 대해 굉장히 만족해하는 부분입니다. 뿐만 아니라, 중국, 유럽, 미국에서 현지화하여 제품을 납품할 수 있도록 현지화준비 부분에 대해서도 고객사들로부터 가장 잘 되어 있는 업체로 평가받고 있습니다. 향후, 전해액 산업에서 필수 요소 중 가장 중요한 요소는 해외 진출 고객 및 신규 해외 고객 대응을 위한 현지화 전략이 가장 중요한 요소이자 사업 성공을 위한 필수적 요구사항이 될 것입니다. 이러한 사유로 당사에서는 적극적인 투자를 단행하여, 전기차 시장의 큰 시장인유럽, 중국, 미국 시장에 현지화를 하였으며, 투자된 지역 공장의 capa 증설, 연구개발 및 신규사업 진출에 재투자하여, 규모의 경제 구축, 전해액 연구개발을 통한 기술 경쟁력 확보, 신규시장 진입(폐 NMP 정제)을 통한 고객사와 더 깊고 넓은 사업적 관계성을 형성하고자 합니다. - 신규사업 등의 내용[NMP Recycle 사업] 배터리 제조시 양극활물질은 알루미늄 기재 위에 코팅하며, 이 기재 위에 양극활물질과 도전재 분말의 접착력을 높이기 위해 양극바인더(PVDF)도 함께 섞어 코팅을 합니다. PVDF는 절연체이기 때문에 양극활물질의 전기화학적 흐름을 방해하기 때문에 최소한으로만 사용하여야 합니다. 이러한 양극재 바인더(PVDF)를 녹이는 것이 NMP(N-Methyl-2-Pyrrolidone)이며, 양극재+바인더+도전재를 슬러리 형태로 섞는 과정에서 반드시 투입되는 필수소재입니다. NMP는 비싸면서 유해물질이기 때문에 재활용해서 사용하며, 이러한 NMP는 BASF와 ISF가 독과점하고 있고, 이로 인해 수급도 매우 어려운 원료이기 때문에, Recycle이 반드시 필요한 필수 소재입니다. 일반적으로 배터리 용량 1Gwh당 1,000톤의 NMP가 필요하며, 양극재를 생산할 때 사용된 폐NMP를 회수하여, 수분 및 불순물을 제거하여 순도를 높여 재사용 가능케 하는 비즈니스가 바로 NMP Recycle 시장입니다. 2021년도 3월 미국 오스틴 지역의 폭설로 인해 미국 BASF 공장의 Shut down, 독일
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BASF 공장의 화재로 인해 전세계적으로 NMP 부족현상이 발생하였으며, 배터리 시장의 확대에 따라 NMP 또한 매우 부족해 질것으로 예상되어 집니다. 이에 당사는 당사가 위치한 폴란드 공장, 미국 조지아 공장에 NMP 리사이클 설비를 투자하여 향후 크게 성장할 폐 NMP 정제 사업에 진입하고자 하며, 이를 위해 당사의 큰 고객사인 LGES와 SK온과도 폐 NMP 물량 수급과 정제사업에 대해서도 긴밀하게 논의중에 있습니다.- 조직도 조직도.jpg 조직도 나. 지적재산권 현황 출원 건수 등록 건수 비 고 번호 구분 내용 권리자 출원일 등록일 적용제품 출원국 특허권 고순도 플루오르에틸렌 카보네이트의 제조방법 엔켐 전해액 대한민국 특허권 친수성-친유성 블록 공중합체가 전해액에 함유되어 있는 리튬2차전지 엔켐 전해액 대한민국 특허권 젖음성이 향상된 전해액 및 이를 포함하는 리튬 2차전지 엔켐 전해액 대한민국 특허권 비수 전해액 및 이를 포함하는 2차 전지 엔켐 전해액 대한민국 특허권 비수 전해액 첨가제 및 이를 이용한 2차 전지 엔켐 전해액 대한민국 특허권 플루오르에틸렌 카보네이트의 제조방법 엔켐 전해액 대한민국 특허권 유무기 복합 고체전해질 엔켐 전해액 대한민국 특허권 리튬 2차전지용 전해질 첨가제 조성물 및 그 제조방법 엔켐 전해액 대한민국 특허권 리튬 2차전지용 전해질 첨가제 조성물 및 그 제조방법 엔켐 전해액 대한민국 특허권 리튬2차전지용 전해액 및 이를 포함하는 리튬2차전지 엔켐 전해액 대한민국 특허권 리튬2차전지용 전해액 및 이를 포함하는 리튬2차전지 엔켐 전해액 대한민국 특허권 이차전지용 전해액 및 이를 포함하는 이차전지 엔켐 전해액 대한민국 특허권 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 이를 포함하는 리튬 이차 전지 엔켐 전해액 대한민국 특허권 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 이를 포함하는 리튬 이차 전지 엔켐 전해액 대한민국 특허권 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 이를 포함하는 리튬 이차 전지 엔켐 전해액 대한민국 (*1) 상기 1~6번에 해당하는 특허권은 전해액 설비를 인수하는 과정에서 LG화학으로부터 무상으로 양수받은 것으로 2016.12.27 권리의 전부이전등록이 완료되었으며, 이에 출원 건수에 포함하지 않았습니다.(*2) 상기 8~9번 ,10~11번, 13~15번은 명칭이 동일하지만 출원번호가 상이한 별건의 특허권입니다.
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과를 바탕으로 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부 경영과 관련된 요인과 외부 환경에 관한 요인이 포함되어 있으며 이에 한하지 않습니다.당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 사업보고서에 기재된 예측정보는 동 사업보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 엔켐은 2012년 1월에 설립되어 2차 전지 및 EDLC용 전해액, 첨가제 제조 및 판매를 영위하고 있으며, 엔켐은 주요 고객의 해외공장 인근 지역에 공장을 신규로 건설하여, 2차전지용 전해액을 현지 생산과 동시에 납품하고 있습니다.전해액 특성상 2차전지 생산업체에 대한 최단 시간 공급이 핵심이며, 엔켐은 현지화된 생산 체계를 구축하여 최단시간 내 전해액 공급이 체계을 기반을 갖추고 있습니다. 엔켐은 꾸준한 연구 개발과 2차 전지 업체와의 신뢰를 유지한 결과, '글로벌 4대 생산 거점 확보’및 '자체 첨가제 개발’하여, 전해액 제조社로서 업계를 선도하고 있습니다. 회사는 연구 개발과 2차 전지 업체와의 신뢰 유지 결과, (1)국내유일 글로벌 메이저 고객사 동시 납품 (2)신사업 통한 포트폴리오 다각화(첨가제. NMP Recycle 사업등)로 경쟁력 있는 전해액 제조사로서업계를 선도하고 있습니다. 엔켐은 용매 및 리튬염 수급 이슈 발생에 대비하기 위한 목적으로 JV등을 통해 전해액의 3대 핵심원료인 리튬염(LiPF6)를 내재화하여 안정적인 중장기 공급 체계를 구축 중 에 있습니다. 엔켐은 2차전지 소재 중 전해액을 제조 및 판매하는 사업을 영위하고 있으며, 연결기준 자산총액은 8,628억원, 부채총액 5,764억원, 자본총액 2,864억원이며, 매출액 4,246억원을 시현하였습니다. 3. 재무상태 및 영업실적 - 재무상태 (기준일 : 2023년 12월 31일 (단위 : 백만원, %) 구 분 재무상태 전년대비증감액 전년대비증감율 제12기 제11기 [유동자산] [비유동자산] 자산총계 [유동부채] [비유동부채] 부채총계 자본총계 -. 보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부 채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한,부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서 자기지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된 경우는 제외됩니다. 동 개정사항은 2023년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용될 예정이며, 조기적용이허용됩니다. 연결회사는 동 개정으로 인한 재무제표의 영향을 검토 중에 있습니다.-. 당기 및 전기의 각 외화에 대한 원화환율이 5% 변동시 외화자산과 외화부채 환산액의 변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당 기 전 기 5% 상승시 5% 하락시 5% 상승시 5% 하락시 외화자산 외화부채 합 계 - 영업실적 (기준일 : 2023년 12월 31일 (단위 : 백만원, %) 구 분 영업실적 전년대비증감액 전년대비증감율 제12기 제11기 매출액 매출총이익 영업이익 법인세비용차감전순이익 당기순이익 당기총포괄이익 - 주요
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거래처에 대한 의존도 수익의 10% 이상을 차지하는 외부고객으로부터의 수익금액 정보는 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구분 당 기 전 기 금 액 비 율 금 액 비 율 주요거래처(A) 주요거래처(B) 4. 유동성 및 자금조달과 지출 - 유동성 (기준일 : 2023년 12월 31일 (단위 : 백만원) 구 분 제12기 제11기 전년대비 증감액 현금및현금성자산 기타유동금융자산 합 계 -. 연결회사는 ㈜기업은행 등의 금융기관에 현금및현금성자산 및 기타금융자산을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. - 자금조달 등(1) 현금흐름 요약 (기준일 : 2023년 12월 31일 (단위 : 백만원) 구 분 제12기 제11기 전년대비 증감액 기초의 현금및현금성자산 영업활동으로 인한 현금흐름 투자활동으로 인한 현금흐름 재무활동으로 인한 현금흐름 현금및현금성자산의 환율변동효과 기말의 현금및현금성자산 가. CB. BW. 및 RCPS 현황 (1) 당기말과 전기말 현재 전환사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 발행일 만기일 표면이자율 당기말 전기말 제7회 전환사채 제8회 전환사채 제9회 전환사채 제11회 전환사채(*1) 제12회 전환사채(*1) 제13회 전환사채(*1) 액면가액 합계 가산: 사채상환할증금 차감: 전환권조정 차감: 유동성대체액 장부가액 합계 (*1) 상기 전환사채는 사채권자에 의한 조기상환청구권의 행사가능시점이 보고기간종료일 후 1년 이내에 도래하므로 유동부채로 계상하고 있습니다.-. 당기 중 전환권이 일부 행사되어 471,846주가 보통주로 전환되었습니다.-. 당기 중 전환권이 일부 행사되어 127,234주가 보통주로 전환되었습니다.-. 당기 중 전환권이 일부 행사되어 17,543주가 보통주로 전환되었습니다. (2) 당기말과 전기말 현재 신주인수권부사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 발행일 만기일 표면이자율 당기말 전기말 제10회 신주인수권부사채 가산: 사채상환할증금 차감: 신주인수권조정 차감: 유동성대체액 장부가액 합계 (3) 당기말 현재 사채의 주요 발행조건은 다음과 같습니다. 구 분 제7회 전환사채(*1) 제8회 전환사채(*1) 제9회 전환사채(*1) 제10회 신주인수권부사채(*2, 3) 발행일 만기일 행사가격 27,000원 28,500원 28,500원 112,730원 조정행사가액 26,703원 28,187원 78,677원 표면이자율 보장수익률 상환할증율 전환청구기간(또는 신주인수권 행사기간) 발행일 이후 1년이 경과한날로부터 만기일(3년) 직전1개월 전까지 발행일 이후 1년이 경과한날로부터 만기일(3년) 직전1개월 전까지 발행일 이후 1개월이 경과한날로부터 만기일(3년) 직전1개월 전까지 발행일 이후 1년이 경과한날로부터 만기일(5년) 직전1개월 전까지 전환비율의 조정 전환가격을 하회하는 발행가격으로유상증자 또는 주식관련 사채를 발행할 경우 전환가격을 하회하는 발행가격으로유상증자 또는 주식관련 사채를 발행할 경우 전환가격을 하회하는 발행가격으로 유상증자 또는 주식관련 사채를 발행할 경우 전환가격을 하회하는 발행가격으로 유상증자 또는 주식관련 사채를 발행할 경우 매 1개월마다 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가 및 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액이 발행 당시 행사가액 보다 낮은 경우, 그 가액으로 행사가액을 조정. 단, 최초 행사가격의 70%를 한도로 함 조기상환청구권 행사기간 발행일로부터 1년이 되는 날로부터매 3개월마다 조기상환 청구 가능 발행일로부터 1년이 되는 날로부터매 3개월마다 조기상환 청구 가능 발행일로부터 2년이 되는 날로부터매 3개월마다 조기상환 청구 가능 발행일로부터 2년이 되는 날 및 이후 매 3개월마다 조기상환 청구 가능 조기상환금액 조기상환청구의 대상이 된 사채의 권면총액 및 이에 대하여 만기보장수익률과 표면이율의 차이를 사채발행일로부터 조기상환예정일의 직전일까지 복리(복리이자 산정단위 3개월)로 계산한 금액의 합계액
엔켐 — 사업보고서 (2023.12)

조기상환청구의 대상이 된 사채의 권면총액 및 이에 대하여 만기보장수익률과 표면이율의 차이를 사채발행일로부터 조기상환예정일의 직전일까지 복리(복리이자 산정단위 3개월)로 계산한 금액의 합계액 조기상환청구의 대상이 된 사채의 권면총액 및 이에 대하여 만기보장수익률과 표면이율의 차이를 사채발행일로부터 조기상환예정일의 직전일까지 복리(복리이자 산정단위 3개월)로 계산한 금액의 합계액 조기상환청구의 대상이 된 사채의 권면총액 구 분 제11회 전환사채 제12회 전환사채 제13회 전환사채 발행일 만기일 전환가격 및 행사가격 73,305원 68,048원 70,711원 조정전환(행사)가액 72,603원 표면이자율 보장수익률 상환할증율 전환청구기간 (또는 신주인수권 행사기간) 발행일 이후 1년이 경과한날로부터만기일(5년) 직전 1개월 전까지 발행일 이후 1년이 경과한날로부터만기일(5년) 직전 1개월 전까지 발행일 이후 1년이 경과한날로부터만기일(5년) 직전 1개월 전까지 전환비율의 조정 전환가격을 하회하는 발행가격으로 유상증자 또는 주식관련 사채를 발행할 경우 발행일로부터 7개월이 경과한 날부터 가중평균가격(전일, 1개월, 1주 가중평균) 중 낮은 가격으로 조정. 단, 최초 전환가격의 70%를 한도로 함 전환가액 하향조정 이후 주가가 상승하는 경우에는의무적으로 상향조정. 단, 발행당시 전환가격의 100%를 한도로 함 전환가격을 하회하는 발행가격으로 유상증자 또는 주식관련 사채를 발행할 경우 발행일로부터 7개월이 경과한 날부터 가중평균가격(전일, 1개월, 1주 가중평균) 중 낮은 가격으로 조정. 단, 최초 전환가격의 70%를 한도로 함 전환가액 하향조정 이후 주가가 상승하는 경우에는의무적으로 상향조정. 단, 발행당시 전환가격의 100%를 한도로 함 전환가격을 하회하는 발행가격으로 유상증자 또는 주식관련 사채를 발행할 경우 발행일로부터 7개월이 경과한 날부터 가중평균가격(전일, 1개월, 1주 가중평균) 중 낮은 가격으로 조정. 단, 최초 전환가격의 70%를 한도로 함 전환가액 하향조정 이후 주가가 상승하는 경우에는의무적으로 상향조정. 단, 발행당시 전환가격의 100%를 한도로 함 조기상환청구권 행사기간 발행일로부터 2년이 되는 날 및 이후 매 3개월마다 조기상환 청구 가능 발행일로부터 2년이 되는 날 및 이후 매 3개월마다 조기상환 청구 가능 발행일로부터 2년이 되는 날 및 이후 매 3개월마다 조기상환 청구 가능 조기상환금액 조기상환청구의 대상이 된 사채의 권면총액에 만기보장수익률을 조기상환예정일의 직전일까지 복리(복리이자 산정단위 3개월)로 계산한 금액의 합계액 조기상환청구의 대상이 된 사채의 권면총액에 만기보장수익률을 조기상환예정일의 직전일까지 복리(복리이자 산정단위 3개월)로 계산한 금액의 합계액 조기상환청구의 대상이 된 사채의 권면총액에 만기보장수익률을 조기상환예정일의 직전일까지 복리(복리이자 산정단위 3개월)로 계산한 금액의 합계액 (*1) 금융감독원의 질의회신(회제이-00094)에 따라 발행시점의 전환권대가 를 자본으로 분류하고, 최초 인식시점 이후의 공정가액 변동은 회계처리하지 아니하였습니다. 만일 동질의회신의 내용에 대하여 한국채택국제회계기준 유권해석이 변경될 경우 전환권대가와 관련된 회계처리가 변경될 수 있습니다.(*2) 신주인수권부사채에 부여된 신주인수권대가 및 조기상환권은 주계약으로부터 분리하여 내재파생상품으로 분류하였습니다. (*3) 발행시점에 부채로 분류되었던 신주인수권대가는 행사가격이 조정일인 2022년 6월 28일 행사가격의 조정한도(발행당시 행사가격의 70%)에 도달하여 추가적인 행사가격의 조정이 발생하지 않게 됨에 따라 자본분류요건을 충족하였으며, 이에 따라 연결회사는 전기 중 동 신주인수권대가를 자본으로 재분류하였습니다. 나. 전환상환우선주(1) 당기말과 전기말 현재 전환상환우선주와 관련하여 재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 발행일 만기일 우선배당률 당기말 전기말 제15회 전환상환우선주(*1,2) 제16회 전환상환우선주(*2) 합 계 가산: 사채상환할증금 차감: