chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
에이에스텍 — [발행조건확정]증권신고서(지분증권)

대상자가 아니나, 상장 후 투자자 보호를 위하여 자발적으로 6개월 의무보유를 실시할 예정입니다. 주3 당사의 주요주주이자 전 임원인 박종성은 상장규정상 의무보유 대상자가 아니나, 상장 후 투자자 보호를 위하여 자발적으로 1개월 의무보유를 실시할 예정입니다. 주4 상장주선인인 미래에셋증권은 상장전 투자한 투자가액과 공모가액의 괴리율에 따라 상장 관련 규정상 6개월 의무보유를 실시할 예정입니다. 주5 상장주선인인 미래에셋증권이 의무인수를 통해 취득하게 될 35,715주 는 상장 관련 규정에 따라 3개월간 의무보유를 실시할 예정입니다. 주6 상장예비심사신청일로부터 1년이내 제3자 배정을 통해 취득한 기존 주주의 주식은 상장 관련 규정에 따라 6개월간 의무보유를 실시할 예정입니다.다만, 위LP지분유동화펀드1호가 취득한 81,500주는 코스닥시장 상장규정 제26조 1항 3호 및 코스닥시장 상장규정 시행세칙 제23조 4항에 의거하여 상장일로부터 1개월간 의무보유를 실시할 예정입니다. 주7 임직원 성과재원 및 복지를 목적으로 당사 대표이사가 무상으로 증여한 자기주식은 상장일로부터 6개월간 의무보유를 실시할 예정입니다. 주8 기존 재무적투자자는 보유 주식의 일부를 구주매출하고 잔여 지분에 대하여 상장 규정상 의무보유가 존재하지 않으나, 상장 후 투자자 보호를 위하여 구주 매출 후 잔여지분에 대하여 40%는 1개월간, 30%는 2개월간, 30%는 3개월간 자발적으로 의무보유를 실시할 예정입니다. 주9 우리사주조합은 2023.04.13 최초 배정되어 한국증권금융에 1년간 의무예탁 되어 있습니다. 해당 의무예탁 기간은 2024년 4월 13일까지 입니다. 또한 당사는 증권신고서 제출일 현재 상장주선인에게 상장 후 8개월부터 18개월 사이에 행사가능한 신주인수권 30,000주를 확정 공모가액에 부여하기로 하였습니다. 해당 신주인수권이 행사 여부는 신고서 제출일 현재 확정적이지 않으나, 상장주선인이 신주인수권을 행사하여 취득 후 장내 매도할 경우 추가적인 물량 출회 위험이 있습니다. 코스닥시장 상장 규정에 의거하여 의무보유 등록된 물량은 한국거래소가 법령상 의무의 이행, 코스닥 상장법인의 경쟁력 향상이나 지배구조의 개선을 위한 기업의 인수 또는 합병 등에 대하여 불가피하다고 판단하는 경우를 제외하고는 의무보유의 예외가 인정되지 않습니다. [ 한국거래소가 불가피하다고 판단하는 경우] 「코스닥시장 상장규정」제16조(의무보유의 예외 등) ① 거래소는 법령상 의무의 이행 또는 코스닥시장 상장법인의 경쟁력 향상이나 지배구조 개선을 위하여 세칙으로 정하는 인수·합병 등에 대하여 불가피하다고 인정하는 경우에는 이 규정에 따른 의무보유의 예외를 인정할 수 있다. 이 경우 법령상 의무의 이행, 기업의 인수·합병 등으로 주식등을 취득하거나 교부받은 자는 잔여 의무보유 기간 동안 해당 주식등을 의무보유하여야 한다. 「코스닥시장 상장규정 시행세칙」제17조(의무보유의 예외 등) ①규정 제16조제1항 전단에서“세칙으로 정하는 인수·합병 등”이란 다음 각 호의 어느 하나에 해당하는 인수·합병 등을 말한다. 1. 기술 향상, 품질 개선, 원가 절감 및 능률 증진을 위한 경우 2. 연구 및 기술 개발을 위한 투자금액이 과다하거나 위험분산을 위하여 필요한 경우 3. 전문 경영인의 영입 등 지배구조의 투명성을 확보하기 위한 경우 4. 거래 조건의 합리화를 위한 경우 5. 그 밖에 기업의 인수나 합병 등으로 인한 기대효과가 최대주주등의 지분 매각을 금지하는 효과보다 크다고 거래소가 인정하는 경우 상기의 의무보유 수량을 제외한 주식수 1,432,000주는 상장 직후 시장에서 유통가능한 물량이며, 상장예정주식수 기준으로 25.3%에 해당합니다. 상장 후 1개월 이후 추가로 출회가능한 물량은 526,900주(공모 후 지분율 9.3%)이며, 상장 후 2개월 이후 추가로 출회가능한 물량은 221,550주(공모 후 지분율 3.9%)이며, 상장 후 3개월 이후에 추가로 시장에 출회가능한 물량은 상장주선인의 의무인수분 35,715주 (공모 후 지분율 )를 포함하여 263,760주(공모
에이에스텍 — [발행조건확정]증권신고서(지분증권)

후 지분율 4.7%)입니다. 상장 후 6개월 이후에 추가로 출회 가능한 물량은 상장주선인의 상장전 취득 지분, 주요주주, 자기주식 그리고 공모 전 투자자 3인의 주식으로 총 1,009,500주(공모 후 지분율 17.8%)이고, 우리사주조합 물량 132,000주(공모 후 지분율 2.3%)의 의무예탁기간은 2023년 4월 13일부터 2024년 4월 13일까지입니다. 따라서 우리사주조합은 본 공모와 무관하게 배정 후 1년간 의무보유 예탁되어 있습니다. 상장 후 이러한 유통가능 물량의 출회로 주식가격이 하락할 수 있으며, 의무보유가 종료되면 해당물량의 출회로 추가적으로 주가가 하락할 수 있으니 투자자께서는 유의하시기 바랍니다.당사가 공모전 투자 유치를 위해 발행한 주식수 및 주당 발행가액 현황은 다음과 같습니다. 구 분 투자일자 액면분할 및 무상증자 이전 기준 액면분할 및 무상증자 이후 기준 주당 발행가액 취득주식수 주당 발행가액 취득주식수 AJ-ISU 경기도애그리푸드투자조합 413 주 4,839 원 206,500 주 에이제이엘앤케이신기술사업투자조합 2,190 주 4,839 원 동유인베스트먼트 및 개인주주 2인 488 주 6,134 원 244,000 주 당사의 주요 투자자인 AJ-ISU경기도애그리푸드투자조합 및 에이제이엘앤케이신기술사업투자조합의 현황은 다음과 같습니다. 구 분 AJ-ISU 경기도애그리푸드투자조합 에이제이엘앤케이신기술사업투자조합 업무집행조합원 NBH캐피탈(주), (주)이수창업투자 NBH캐피탈(주), 마하나임파트너스 등 주요 출자자 캐피탈사, 일반기업, 모태펀드, 공공기관 등 일반기업, 캐피탈사 등 (주8) 정정 전 처. 공모자금의 사용내역 관련 위험 당사는 금번 공모를 통해 조달한 신주 모집 금액에서 발행제비용을 차감한 순수입금의 사용계획을 결정함에 있어 상당한 재량권을 보유하고 있으며, 투자자가 당사의 결정사항에 동의하지 않는 목적으로 사용할 수 있으며, 투자자께서는 이 점을 유의하시기 바랍니다. 금번 공모를 통해 당사가 수령하게 될 공모자금은 (인수수수료 및 발행사의 재량으로지급하는 추가 인수수수료와 기타 발행비용을 제외한 순수입금) 약 17,581백만원으로 예상됩니다. 당사 경영진은 금번 공모를 통해 조달한 공모자금을 투자자가 동의하지 않거나 혹은 당사 주주에게 이익이 발생하지 않는 방식으로 사용할 수 있습니다. 당사는 해당 공모자금을 시설투자 용도로 사용할 계획이며, 상세 내역은 『Ⅴ. 자금의 사용목적』을 참고 하시기 바랍니다. 당사 경영진은 금번 공모를 통해 수령한 공모자금을 실제로 집행함에 있어 재량권을 보유하며, 이를 특정 용도로 사용하고자 하는 당사 경영진의 판단을 투자자가 신뢰하고 투자금을 당사 경영진에게 위탁하는 것임을 유의하시기 바랍니다. (주8) 정정 후 처. 공모자금의 사용내역 관련 위험 당사는 금번 공모를 통해 조달한 신주 모집 금액에서 발행제비용을 차감한 순수입금의 사용계획을 결정함에 있어 상당한 재량권을 보유하고 있으며, 투자자가 당사의 결정사항에 동의하지 않는 목적으로 사용할 수 있으며, 투자자께서는 이 점을 유의하시기 바랍니다. 금번 공모를 통해 당사가 수령하게 될 공모자금은 (인수수수료 및 발행사의 재량으로지급하는 추가 인수수수료와 기타 발행비용을 제외한 순수입금) 약 23,775백만원 으로 예상됩니다. 당사 경영진은 금번 공모를 통해 조달한 공모자금을 투자자가 동의하지 않거나 혹은 당사 주주에게 이익이 발생하지 않는 방식으로 사용할 수 있습니다. 당사는 해당 공모자금을 시설투자 용도로 사용할 계획이며, 상세 내역은 『Ⅴ. 자금의 사용목적』을 참고 하시기 바랍니다. 당사 경영진은 금번 공모를 통해 수령한 공모자금을 실제로 집행함에 있어 재량권을 보유하며, 이를 특정 용도로 사용하고자 하는 당사 경영진의 판단을 투자자가 신뢰하고 투자금을 당사 경영진에게 위탁하는 것임을 유의하시기 바랍니다. (주9) 정정 전 커. 상장주선인의 의무인수에 관한 사항 금번 공모시 「코스닥시장 상장규정」제13조제5항제1호에 의해 상장주선인인 미래에셋증권(주)는 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의
에이에스텍 — [발행조건확정]증권신고서(지분증권)

3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 3개월간 의무보유 하여야 합니다.상장주선인이 사모의 방식으로 인수하는 42,210주(공모희망가액인 21,000원 ~ 25,000원 중 최저가액(하단)기준)는 상장일로부터 3개월간 의무보유한 이후 매도가 가능하게 됩니다. 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다. 다만, 상장주선인의 내규에 의거하여, 상장주선인의 의무취득분은 의무보유기간 종료 이후 3개월 내 매도하도록 정하고 있습니다. 이에 따라, 동 의무취득분은 의무보유기간(상장 후 3개월) 이후 3개월 내 시장에 출회될 예정이며, 해당 기간동안 추가 유통물량 증가로 인하여 주식가격이 하락할 수 있습니다. 금번 공모시 「코스닥시장 상장규정」제13조제5항제1호에 의해 상장주선인인 미래에셋증권(주)는 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 3개월간 의무보유 하여야 합니다. 금번 공모 상장주선인으로서 의무인수에 관한 세부내역은 아래와 같습니다. [상장주선인 의무인수 내역] 취득자 증권의 종류 취득수량 취득금액 취득후 의무보유기간 미래에셋증권㈜ 보통주 42,210 주 상장 후 3개월 주1) 상기 취득금액은 공모희망가액인 21,000원 ~ 25,000원 중 최저가액인 21,000원 기준입니다. 주2) 코스닥시장 상장규정상의 상장주선인으로서 위 코스닥시장 상장규정에 따라 위와 같이 발행된 추가 발행된 주식을 취득하여 상장 후 3개월간 보유하여야 합니다. 상장주선인이 사모의 방식으로 인수하는 42,210주는 상장일로부터 3개월간 의무보유한 이후 매도가 가능하게 됩니다. 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다. 다만, 상장주선인의 내규에 의거하여, 상장주선인의 의무취득분은 의무보유기간 종료 이후 3개월 내 매도하도록 정하고 있습니다. 이에 따라, 동 의무취득분은 의무보유기간(상장 후 3월) 이후 3개월 내 시장에 출회될 예정이며, 해당 기간동안 추가 유통물량 증가로 인하여 주식가격이 하락할 수 있습니다. (주9) 정정 후 커. 상장주선인의 의무인수에 관한 사항 금번 공모시 「코스닥시장 상장규정」제13조제5항제1호에 의해 상장주선인인 미래에셋증권(주)는 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 3개월간 의무보유 하여야 합니다.상장주선인이 사모의 방식으로 인수하는 35,715주(확정공모가액 기준) 는 상장일로부터 3개월간 의무보유한 이후 매도가 가능하게 됩니다. 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다. 다만, 상장주선인의 내규에 의거하여, 상장주선인의 의무취득분은 의무보유기간 종료 이후 3개월 내 매도하도록 정하고 있습니다. 이에 따라, 동 의무취득분은 의무보유기간(상장 후 3개월) 이후 3개월 내 시장에 출회될 예정이며, 해당 기간동안 추가 유통물량 증가로 인하여 주식가격이 하락할 수 있습니다. 금번 공모시 「코스닥시장 상장규정」제13조제5항제1호에 의해 상장주선인인 미래에셋증권(주)는 모집ㆍ매출하는 주식의 100분의 3에 해당하는 수량(취득금액이 10억원을 초과하는 경우에는 10억원에 해당하는 수량)을 모집ㆍ매출하는 가격과 같은 가격으로 취득하여 3개월간 의무보유 하여야 합니다. 금번 공모 상장주선인으로서 의무인수에 관한 세부내역은 아래와 같습니다. [상장주선인 의무인수 내역] 취득자 증권의 종류 취득수량 취득금액 취득후 의무보유기간 미래에셋증권㈜ 보통주 35,715 주 상장 후 3개월 주1) 상기 취득금액은 확정공모가 28,000원 기준입니다. 주2) 코스닥시장
에이에스텍 — [발행조건확정]증권신고서(지분증권)

상장규정상의 상장주선인으로서 위 코스닥시장 상장규정에 따라 위와 같이 발행된 추가 발행된 주식을 취득하여 상장 후 3개월간 보유하여야 합니다. 상장주선인이 사모의 방식으로 인수하는 35,715주 는 상장일로부터 3개월간 의무보유한 이후 매도가 가능하게 됩니다. 증권신고서 제출일 현재시점 상장주선인은 동 의무인수분의 매도시기 및 매도가격에 대해서 구체적으로 결정한 바가 없습니다. 다만, 상장주선인의 내규에 의거하여, 상장주선인의 의무취득분은 의무보유기간 종료 이후 3개월 내 매도하도록 정하고 있습니다. 이에 따라, 동 의무취득분은 의무보유기간(상장 후 3월) 이후 3개월 내 시장에 출회될 예정이며, 해당 기간동안 추가 유통물량 증가로 인하여 주식가격이 하락할 수 있습니다. (주10) 정정 전 가. 평가결과 대표주관회사인 미래에셋증권㈜는 ㈜에이에스텍의 코스닥시장 상장을 위한 공모와 관련하여 희망공모가액을 다음과 같이 제시하고자 합니다. 구 분 내 용 주당 희망공모가액 확정공모가액결정방법 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사와발행회사가 협의하여 확정공모가액을 결정할 예정입니다. 상기 표에서 제시한 희망공모가액의 범위는 ㈜에이에스텍의 절대적 가치가 아니며, 향후 국내외 경기, 주식시장 상황, 산업 성장성 및 영업환경 변화 등 다양한 제반 요인의 영향으로 예측, 평가 정보는 변동할 수 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.금번 ㈜에이에스텍의 코스닥시장 상장공모를 위한 확정공모가액은 대표주관회사가 상기와 같이 제시된 희망공모가액을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시할 예정이며, 향후 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사가 발행회사와 협의하여 확정공모가액을 결정할 예정입니다. (주10) 정정 후 가. 평가결과 대표주관회사인 미래에셋증권㈜는 ㈜에이에스텍의 코스닥시장 상장을 위한 공모와 관련하여 확정공모가액 을 다음과 같이 결정하였습니다. 구 분 내 용 주당 희망공모가액 확정공모가액 28,000원 확정공모가액결정방법 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사와발행회사가 협의하여 확정공모가액을 결정하였습니다. 상기 표에서 제시한 희망공모가액의 범위는 ㈜에이에스텍의 절대적 가치가 아니며, 향후 국내외 경기, 주식시장 상황, 산업 성장성 및 영업환경 변화 등 다양한 제반 요인의 영향으로 예측, 평가 정보는 변동할 수 있음을 유의하여 주시기 바랍니다.금번 ㈜에이에스텍의 코스닥시장 상장공모를 위한 확정공모가액은 대표주관회사가 상기와 같이 제시된 희망공모가액을 바탕으로 국내외 기관투자자를 대상으로 수요예측을 실시하였으며 , 수요예측 결과 및 주식시장 상황 등을 감안하여 대표주관회사가 발행회사와 협의하여 28,000원으로 결정하였습니다. (주11) 정정 전 라. 상대가치 평가모형 적용 (전략) (나) 희망공모가액의 결정 상기 PER 상대가치 산출 결과를 적용한 ㈜에이에스텍의 희망공모가액은 아래와 같습니다. [ ㈜에이에스텍 희망공모가액 산출내역 ] 구 분 내 용 상대가치 주당 평가가액 32,033 원 평가액 대비 할인율(주2) 공모희망가액 밴드 확정 공모가액 (주1) (주1) 확정공모가액은 수요예측 결과를 반영하여 최종 확정될 예정입니다.(주2) 주당 희망 공모가액의 산출을 위하여 적용한 할인율은 과거 코스닥시장에 신규상장한 회사들의 할인율 등을 종합적으로 고려하여 산정하였습니다. [ 2023년 코스닥시장 신규상장법인의 평가액 대비 할인율 ] 상장일 회사명 평가액 대비 할인율(%) 상단 하단 레뷰코퍼레이션 한싹 밀리의서재 인스웨이브시스템즈 빅텐츠 코츠테크놀로지 엠아이큐브솔루션 에이엘티 뷰티스킨 필에너지 시큐센 마녀공장 나라셀라 진영 기가비스 트루엔 토마토시스템 LB인베스트먼트 금양그린파워 나노팀 바이오인프라 이노진 꿈비 스튜디오미르 삼기이브이 미래반도체 한주라이트메탈 평균 출처: 전자공시시스템(Dart) 주) 특례상장 기업, SPAC 상장, SPAC 합병은 제외하였습니다. (기준일 2023년 10월 12일) 대표주관회사인 미래에셋증권㈜는 에이에스텍의 희망공모가액을
에이에스텍 — [발행조건확정]증권신고서(지분증권)

산출함에 있어 주당 평가가액을 기초로 하여 21.96% ~ 34.44%의 할인율을 적용하여 희망공모가액을 21,000원 ~ 25,000원으로 제시하였으며, 해당 가격이 향후 코스닥시장에서 거래될 주가수준을 의미하는 것은 아님을 유의하시기 바랍니다.대표주관회사인 미래에셋증권㈜는 상기 제시한 공모희망가액을 근거로 수요예측을 실시하고 수요예측 참여현황 및 시장상황 등을 감안하여 발행회사와 협의한 후 공모가액을 최종 결정할 예정입니다. (주11) 정정 후 라. 상대가치 평가모형 적용 (전략) (나) 희망공모가액의 결정 상기 PER 상대가치 산출 결과를 적용한 ㈜에이에스텍의 확정공모가액 은 아래와 같습니다. [ ㈜에이에스텍 희망공모가액 산출내역 ] 구 분 내 용 상대가치 주당 평가가액 32,033 원 평가액 대비 할인율(주2) 공모희망가액 밴드 확정 공모가액 (주1) 28,000원 (주1) 확정공모가액은 수요예측 결과를 반영하여 최종 확정되었습니다 .(주2) 주당 희망 공모가액의 산출을 위하여 적용한 할인율은 과거 코스닥시장에 신규상장한 회사들의 할인율 등을 종합적으로 고려하여 산정하였습니다. [ 2023년 코스닥시장 신규상장법인의 평가액 대비 할인율 ] 상장일 회사명 평가액 대비 할인율(%) 상단 하단 레뷰코퍼레이션 한싹 밀리의서재 인스웨이브시스템즈 빅텐츠 코츠테크놀로지 엠아이큐브솔루션 에이엘티 뷰티스킨 필에너지 시큐센 마녀공장 나라셀라 진영 기가비스 트루엔 토마토시스템 LB인베스트먼트 금양그린파워 나노팀 바이오인프라 이노진 꿈비 스튜디오미르 삼기이브이 미래반도체 한주라이트메탈 평균 출처: 전자공시시스템(Dart) 주) 특례상장 기업, SPAC 상장, SPAC 합병은 제외하였습니다. (기준일 2023년 10월 12일) 대표주관회사인 미래에셋증권㈜는 에이에스텍의 희망공모가액을 산출함에 있어 주당 평가가액을 기초로 하여 21.96% ~ 34.44%의 할인율을 적용하여 희망공모가액을 21,000원 ~ 25,000원으로 제시하였으며, 해당 가격이 향후 코스닥시장에서 거래될 주가수준을 의미하는 것은 아님을 유의하시기 바랍니다.대표주관회사인 미래에셋증권㈜는 상기 제시한 공모희망가액을 근거로 수요예측을 실시하고 수요예측 참여현황 및 시장상황 등을 감안하여 발행회사와 협의한 후 확정가액을 28,000원으로 최종 결정하였습니다. (주12) 정정 전
골프존 — 증권신고서(주식의포괄적교환ㆍ이전)

II. 형태 합병등 형태 주식교환 우회상장 여부 해당사항없음 III. 주요일정 이사회 결의일 2023년 11월 08일 계약일 2023년 11월 09일 주주총회를 위한 주주확정일 2023년 11월 23일 승인을 위한 주주총회일 2023년 12월 28일 주식매수청구권행사 기간 및 가격 시작일 2023년 12월 28일 종료일 2024년 01월 17일 (주식매수청구가격-회사제시) (주)골프존 : 해당사항 없음(주)골프존데카 : 1,118원 [(주)골프존 주식교환 주요 일정] 주주명부폐쇄기간 또는 기준일 설정 공고주식교환계약일반대의사표시를 위한 권리주주확정일소규모 주식교환 공고 및 통지소규모 주식교환 반대의사 통지접수기간주식교환 승인 이사회일주식교환일 [(주)골프존데카 주식교환 주요 일정] 주주명부 기준일 및 폐쇄 공고주식교환계약일주주총회를 위한 주주확정일주주총회 소집통지일반대의사통지접수기간주식교환 승인을 위한 주주총회일주권실효통지ㆍ공고 예정일주식매수청구권 행사기간주식매수청구대금 지급일주권실효 통지ㆍ공고 만료일주식교환일상장폐지일 2023년 11월 08일2023년 11월 09일2023년 11월 23일2023년 11월 23일2023년 11월 23일 ~ 2023년 12월 07일2023년 12월 28일2024년 01월 31일2023년 11월 08일2023년 11월 09일2023년 11월 23일2023년 12월 13일2023년 12월 13일 ~ 2023년 12월 27일2023년 12월 28일2023년 12월 29일2023년 12월 28일 ~ 2023년 01월 17일2024년 01월 24일2024년 01월 30일2024년 01월 31일2024년 02월 22일 주1) 본건 주식교환에서 (주)골프존의 경우, 소규모 주식교환으로 진행됨에 따라 주주총회 승인절차 없이 이사회 승인으로 갈음하며, (주)골프존의 주주에게는 주식매수청구권이 부여되지 않습니다.주2) (주)골프존데카의 경우, 일반 주식교환으로 주주총회 승인절차가 필요하며 (주)골프존데카 주주에게 주식매수청구권이 부여됩니다.주3) (주)골프존의 경우 본건 주식교환을 소규모 주식교환으로 진행하나 상법 제360조의10 제5항에 따라 발행주식총수의 100분의 20 이상에 해당하는 주식을 소유한 주주가 소규모 주식교환 공고일로부터 2주간 내에 서면으로 주식교환에 반대하는 의사를 통지하는 때에는 소규모 주식교환의 방식으로 본건 주식교환을 진행할 수 없습니다.주4) 상기 일정은 증권신고서 제출일 현재의 예상 일정이며, 증권신고서에 대한 관계기관의 심사 과정에서 일부 내용이 정정될 수 있으며, 투자판단과 밀접하게 연관된 주요 내용이 변경될 경우에는 예정 일정에 변경을 가져올 수 있습니다. 즉, 관계기관과의 협의나 심사 및 계약 당사자간의 협의 등을 통해 변경될 수 있다는 점을 유념하시기 바랍니다.
골프존 — 증권신고서(주식의포괄적교환ㆍ이전)

IV. 평가 및 신주배정 등 (단위 : 원, 주) 비율 또는 가액 (주)골프존 : (주) 골프존데카 = 1: 0.0123311 외부평가기관 발행증권 종류 수량 액면가액 모집(매출)가액 모집(매출)총액 기명식보통주 지급 교부금 등 (주)골프존 기보유 자기주식 교부와 단주 매각대금 지급 외에는 별도의 교부금 지급은 없습니다. 주1) 본 주식교환은 주권상장법인 간의 주식교환으로 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의4, 동법 시행령 제176조의5 및 제176조의6에 따라 교환가액을 산정한 후, 이를 기준으로 교환비율을 산출하였으므로, 동법 시행령 제176조의6 제3항에 의하여 교환가액의 적정성에 대한 외부평가기관의 평가가 요구되지 않습니다.주2) (주)골프존은 주식교환일에 본 주식교환의 대가로 주식교환일 현재 (주)골프존데카 주주 ((주)골프존 및 (주)골프존데카 자기주식 제외)에게 기보유 자기주식 13,366주를 교부할 예정이며, 본 주식교환으로 인한 신주발행은 없습니다. 다만, (주)골프존이 (주)골프존데카 주주들에게 교부할 기보유 자기주식수는 본 주식교환일 이전에 (주)골프존데카가 주주들의 주식매수청구권 행사 등으로 인하여 변경될 수 있습니다.주3) 본 주식교환일 현재 (주)골프존이 소유하고 있는 (주)골프존데카 발행주식 3,027,111주에 대해서는 (주)골프존의 자기주식을 교부하지 않을 예정이며, (주)골프존데카가 기 보유하고 있는 자기주식 20주 및 (주)골프존데카에 대한 주식매수청구권 행사로 인하여 (주)골프존데카가 취득하게 되는 자기주식에 대해서도 교환대가로 (주)골프존 기보유 자기주식을 교부하지 않을 예정입니다. 주4) (주)골프존데카가 보유한 자기주식(본 주식교환에 반대하는 (주)골프존데카 주주의 주식매수청구권 행사에 의해 취득하는 자기주식 포함)에 대하여 본 주식교환일 이전에 (주)골프존이 별도의 매매계약 체결을 통해 전량 매수할 예정입니다.
골프존 — 증권신고서(주식의포괄적교환ㆍ이전)

II. 사업의 내용』을 참조하시기 바랍니다. (2) 임직원 현황1) 임원 현황 (기준일 : 2023년 11월 13일 (단위 : 주) 성명 성별 출생년월 직위 등기임원여부 상근여부 담당업무 주요경력 소유주식수 최대주주와의관계 재직기간 임기만료일 의결권있는 주식 의결권없는 주식 정주명 남 1977년 08월 대표이사 사내이사 상근 경영총괄 (주)골프존 상무이사 남희철 남 1978년 02월 기타비상무이사 기타비상무이사 비상근 경영관리 (주) 골프존 기획실장 장성중 남 1973년 03월 CFO 사내이사 상근 경영관리 (주)골프존 GT사업부장 홍성우 남 1978년 08월 감사 감사 상근 경영관리 (주)골프존뉴딘홀딩스 윤리경영팀장 ※ 상기 임원 현황은 보고서 작성기준일 재직 현황입니다.2) 직원 등 현황 (기준일 : (단위 : 천원) 직원 소속 외근로자 비고 사업부문 성별 직 원 수 평 균근속연수 연간급여총 액 1인평균급여액 남 여 계 기간의 정함이없는 근로자 기간제근로자 합 계 전체 (단시간근로자) 전체 (단시간근로자) 남 여 합 계 나. 주요주주 현황 (1) 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황 (기준일 : 2023년 11월 13일 (단위 : 주, %) 성 명 관 계 주식의종류 소유주식수 및 지분율 비고 기 초 기 말 주식수 지분율 주식수 지분율 (주)골프존 보통주 정주명 특수관계인 보통주 장내매수(+) 계 보통주 우선주 ※ 기초는 2022년 12월 31일 기준이며, 기말은 위 기준일 시점입니다. (2) 최대주주의 개요 (주)골프존데카의 최대주주인 (주)골프존의 개요는 다음과 같습니다. 1) 최대주주(법인 또는 단체)의 기본정보(2023. 09. 30 기준) (1) 최대주주(법인 또는 단체)의 기본정보 명 칭 출자자수(명) 대표이사(대표조합원) 업무집행자(업무집행조합원) 최대주주(최대출자자) 성명 지분(%) 성명 지분(%) 성명 지분(%) 주식회사 골프존 박강수최덕형 주식회사 골프존뉴딘홀딩스 주) 출자자수는 최근 주주명부 폐쇄일(2022년 12월 31일) 기준입니다. 2) 법인 또는 단체의 대표이사, 업무집행자, 최대주주의 변동내역 변동일 대표이사(대표조합원) 업무집행자(업무집행조합원) 최대주주(최대출자자) 성명 지분(%) 성명 지분(%) 성명 지분(%) 2023년 09월 15일 최덕형, 박강수 주식회사 골프존뉴딘홀딩스 2023년 09월 18일 최덕형, 박강수 주식회사 골프존뉴딘홀딩스 2023년 09월 21일 최덕형, 박강수 주식회사 골프존뉴딘홀딩스 3) 최대주주(법인 또는 단체)의 최근 결산기 재무현황 (단위 : 백만원) 구 분 법인 또는 단체의 명칭 주식회사 골프존 자산총계 부채총계 자본총계 매출액 영업이익 당기순이익 주1) 재무현황은 2022년 연결 재무제표 기준 현황입니다. 다. 최근 3년간 요약재무정보 및 외부감사 여부 (1) 요약재무상태표 (단위:백만원) 구 분 제21기 3분기(2023.09월말) 제20기(2022.12월말) 제19기(2021.12월말) [유동자산] ㆍ현금및현금성자산 ㆍ단기금융자산 ㆍ매출채권및기타채권 ㆍ재고자산 ㆍ기타유동자산 [비유동자산] ㆍ장기기타채권 ㆍ유형자산 ㆍ사용권자산 ㆍ무형자산 ㆍ순확정급여자산 자산총계 [유동부채] [비유동부채] 부채총계 [자본금] [기타불입자본] [이익잉여금] [기타자본구성요소] 자본총계 (2) 요약포괄손익계산서 (단위:백만원) 구분 제22기 3분기 제20기 제19기 매출액 영업이익 당기순이익 주당순이익 기본주당순이익 (316)원 279원 629원 희석주당순이익 (316)원 279원 629원 기타포괄손익 총포괄손익 ※ 최근 3사업년도중 중단사업손익이 발생하지 않아 계속사업 손익은 당기순손익과 같은 바, 기재를 생략하였습니다. (3) 재무제표에 관한 외부 감사 여부 사업연도 감사인 감사의견 강조사항 등 핵심감사사항 제21기 3분기(당분기)(*1) 제20기(전기) 삼일회계법인 적정 계속기업에 대한 유의적 의문 제19기(전전기) 삼정회계법인 적정 계속기업에 대한 유의적 의문 ※ (주)골프존데카 감사인의 제20기, 제19기에 대한 감사의견은 모두 "적정"이었으며,
골프존 — 증권신고서(주식의포괄적교환ㆍ이전)

(주)골프존데카가 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제160조에 따른 반기 및 분기 감사보고서 제출 대상 법인이 아니기 때문에 제21기 3분기 재무제표에 대하여는 감사인이 없습니다. 3. 주식교환의 형태 가. 주식의 포괄적 교환 여부 (주)골프존은 주식의 포괄적 교환의 방식으로 (주)골프존데카를 완전자회사화하려고 합니다. 본 주식교환을 통해 (주)골프존데카의 주식은 교환기일에 (주)골프존에 이전되며, (주)골프존데카의 주주들은 (주)골프존의 기보유 자기주식 13,366주를 교부받게 됩니다. 나. 소규모주식교환, 간이주식교환 여부 및 근거 (주)골프존의 경우 상법 제360조의10에 따른 소규모 주식교환 요건을 충족하며, 위 조항에 따라 소규모 주식교환 절차에 따라 본 주식교환을 진행할 예정입니다. (주)골프존데카의 경우 상법 제360조의9에 따른 간이주식교환 요건을 충족하지 않으므로 일반 주식교환으로 진행할 예정입니다. ※상법 제360조의 9(간이주식교환) ① 완전자회사가 되는 회사의 총주주의 동의가 있거나 그 회사의 발행주식총수의 100분의 90 이상을 완전모회사가 되는 회사가 소유하고 있는 때에는 완전자회사가 되는 회사의 주주총회의 승인은 이를 이사회의 승인으로 갈음할 수 있다. ※ 상법 제360조의 10(소규모 주식교환) ① 완전모회사가 되는 회사가 주식교환을 위하여 발행하는 신주 및 이전하는 자기주식의 총수가 그 회사의 발행주식총수의 100분의 10을 초과하지 아니하는 경우에는 그 회사에서의 제360조의3제1항의 규정에 의한 주주총회의 승인은 이를 이사회의 승인으로 갈음할 수 있다. 다만, 완전자회사가 되는 회사의 주주에게 제공할 금전이나 그 밖의 재산을 정한 경우에 그 금액 및 그 밖의 재산의 가액이 제360조의4제1항제3호에서 규정한 최종 대차대조표에 의하여 완전모회사가 되는 회사에 현존하는 순자산액의 100분의 5를 초과하는 때에는 그러하지 아니하다. 다. 주식의 포괄적 교환 후 존속하는 회사의 상장계획에 관한 사항 주식의 포괄적 교환 후 완전모회사가 되는 회사인 (주)골프존은 증권신고서 제출일 현재 코스닥시장 상장법인이며, 주식의 포괄적 교환 이후에도 코스닥시장 상장법인으로서의 지위를 유지할 예정입니다. 주식의 포괄적 교환 후 완전자회사가 되는 회사인 (주)골프존데카는 증권신고서 제출일 현재 코넥스시장 상장법인이지만 주식의 포괄적 교환 이후 2024년 02월 22일자로 상장폐지될 예정입니다. 단, 상장폐지 예정일자는 공시 시점 현재의 예상 일정이며, 관계기관과의 협의 등을 통해 변경될 수 있습니다 라. 주식의 포괄적 교환 이후 완전모회사 및 완전자회사가 되는 회사의 관한 사항 (기준일: 2023년 11월 13일) 구 분 완전모회사 완전자회사 상 호 (주)골프존 (주)골프존데카 본점소재지 서울특별시 강남구 영동대로 735 (청담동) 경기도 성남시 분당구 판교로 253 C동 303호 (삼평동, 판교이노밸리) 현재상장여부 코스닥시장 상장법인 코넥스시장 상장법인 주요자회사 주) 본 주식교환 이후에 (주)골프존데카는 (주)골프존의 100% 자회사가 됩니다. 마. 주식의 포괄적 교환의 방법상 특기할 만한 사항 (1) 완전모회사의 소규모 주식교환 (주)골프존의 경우, 상법 제360조의10의 규정에 의거하여 소규모 주식교환 절차에 따라 진행하므로, 주식교환 주주의 주식매수청구권은 부여되지 않습니다. 다만, (주)골프존의 발행주식총수의 100분의 20 이상에 해당하는 주식을 소유한 주주가 본 주식교환에 반대하는 경우, 소규모 주식교환의 방식으로 본 주식교환을 진행할 수 없습니다. ※ 상법 제360조의 10(소규모 주식교환) ⑤ 완전모회사가 되는 회사의 발행주식총수의 100분의 20 이상에 해당하는 주식을 가지는 주주가 제4항에 따른 공고 또는 통지를 한 날부터 2주 내에 회사에 대하여 서면으로 제1항 본문에 따른 주식교환에 반대하는 의사를 통지한 경우에는 이 조에 따른 주식교환을 할 수 없다. (2) 본 주식교환에 따른 (주)골프존데카 주주 대상 (주)골프존 주식 배정주식교환일(2024년 01월 31일 0시 예정)
골프존 — 증권신고서(주식의포괄적교환ㆍ이전)

현재 완전자회사가 될 예정인 (주)골프존데카 주주명부에 등재되어 있는 주주(단, (주)골프존 및 (주)골프존데카 자기주식은 제외)들이 소유한 (주)골프존데카 주식은 주식교환일에 (주)골프존에 이전되고, 위 교환의 대가로 (주)골프존데카의 보통주식(액면 500원) 1주당 (주)골프존의 보통주식(액면 500원) 0.0123311주의 비율로 (주)골프존 기보유 자기주식을 13,366주 교부합니다.(3) (주)골프존데카 기보유 자기주식 등 처리 관련 사항주식교환일 현재 (주)골프존이 보유 중인 (주)골프존데카 주식에 대해서는 (주)골프존의 자기주식을 교부하지 않을 예정이며, 본 주식교환일 현재 (주)골프존데카가 보유중인 자기주식 20주 및 주식매수청구권 행사에 의해 취득하는 자기주식에 대해서도 교환대가인 (주)골프존의 기보유 자기주식이 교부되지 않습니다. 참고로, 완전자회사가 될 예정인 (주)골프존데카가 보유한 자기주식(본 주식교환에 반대하는 (주)골프존데카 주주의 주식매수청구권 행사에 의해 취득하는 자기주식 포함)에 대하여 본 주식교환일 이전에 (주)골프존이 별도의 매매계약 체결을 통해 전량 매수할 예정입니다. 4. 진행일정 본 포괄적 주식교환은 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의4, 동법 시행령 제 176조의6 및 상법 제360조의2 내지 제360조의10 등에 의거하여 진행됩니다. 본 주식교환에서 (주)골프존의 경우, 소규모 주식교환으로 진행됨에 따라 주주총회 승인을 이사회 승인으로 갈음하며 (주)골프존의 주주에게는 주식매수청구권이 부여되지 않습니다.(주)골프존데카의 경우 일반 주식교환으로 주주총회 승인절차가 필요하며, (주)골프존데카의 주주에게는 주식매수청구권이 부여됩니다. 구 분 (주)골프존 (주)골프존데카 이사회 결의일 주식 교환 계약일 주주명부 기준일 및 폐쇄 공고 반대의사표시 기준일 설정 공고 주주확정 기준일 소규모 주식교환 공고 또는 통지 소규모 주식교환 반대의사통지 접수기간 시작일 종료일 주주총회 소집통지일 주식교환 반대의사 통지접수기간 시작일 종료일 주식교환 승인 이사회/주주총회 주권실효 통지ㆍ공고 예정일 주식매수청구권 행사 기간 시작일 종료일 주식매수청구대금 지급 예정일 (주)골프존데카의 매매거래정지 기간 주권실효 통지ㆍ공고 만료일 주식교환일(주식교환을 할 날) 주권 장내거래 가능일 / 상장폐지 예정일 * 상기 일정은 관계기관의 협의나 승인 및 계약 당사자간의 협의 등을 통해 변경될 수 있습니다. 5. 주식교환 성사조건 가. 주식교환계약의 실효 사유 (주)골프존 주주총회갈음 이사회 또는 (주)골프존데카의 주주총회에서 본 계약의 승인 안건이 부결된 경우 본 주식교환계약은 당사자들의 별도의 조치 없이도 당연히 소급하여 효력을 상실하며, 그에 따라 주식의 포괄적 교환은 무산됩니다. 나. 주식교환계약 변경 및 해제 사유
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 기초소재, 복합소재, 첨단소재의 핵심 기술을 보유하고, 이를 바탕으로 IT기기 소재ㆍ부품을 제품화하여 자체 양산, 공급하는 친환경 유연소재(Flexible Material) 기반 첨단 회로소자 전문 기술 기업입니다. 당사는 2012년 설립 후 지속적인 연구개발을 통해 점착 코팅 및 박막화 기술(기초소재 기술), 다기능과 다층 구조화 기술(복합소재 기술), 친환경 상온 프레스 패턴화 기술(첨단소재 기술)을 개발하고 관련 지적 재산권을 확보하였습니다. 현재는 기술사업 분야 확대를 위해 신규 기술개발을 추진하고, 기술고도화를 위한 다양한 연구개발 활동을 진행하고 있습니다. 특히, 당사가 독자 개발한 친환경 상온프레스 패턴화 기술은 첨단 회로소재 제품의 생산 공정을 정밀하게 설계하여 단순화, 자동화한 기술입니다. 당사는 동 기술을 양산공정에 적용하여 세계 최초로 친환경 유연 박막 안테나(MFA, Metal Foil Antenna) 개발에 성공하고, 양산 판매 중입니다. 당사 핵심 제품인 친환경 유연 박막 안테나는 IT기기에 탑재되어 안테나 기능을 제공하는 제품입니다. 그 외의 제품으로 복합소재 제품군(전자파 차폐 가스켓, 방열 복합소재 등)과 기초소재 제품군(IT 기기용 점착 테이프 등)이 있습니다. 당사는 현재까지 확보한 기술을 고도화하기 위한 다양한 연구개발 활동과 신규 기술개발을 통해 사업 영역을 확대해 가고 있습니다. 이에 따라 IT 기기 분야에서 네트워크 장비와 디스플레이, 자동차 전장 분야로 사업 영역을 확장하고 있으며, 네트워크 장비 내장 안테나 및 부품, 디스플레이 방열 복합소재, 자동차 전장 가스켓 제품 등 신규 기술제품을 지속 개발, 출시하여 공급 중 또는 공급 예정에 있습니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품 등의 현황 당사는 2012년 설립 후 2019년까지 기초소재 제품군과 복합소재 제품군을 중심의 사업을 영위하다가 2020년부터 당사 자체 개발 기술인 첨단소재 기술(상온프레스 패터닝 공정기술)을 근간으로 한 친환경 유연 박막 안테나 제품을 출시, 공급하여 본격적인 사업화를 개시하였습니다. 친환경 유연 안테나 제품은 차별화된 기술, 품질 및 가격 경쟁력을 바탕으로 출시 첫해인 2020년부터 시장에서 빠르게 자리를 잡아가고 있으며, 당사의 성장을 견인하였습니다. 당사의 향후 성장을 견인할 주요 제품은 OLED 디스플레이 복합소재, 5G 주파수 필터 등입니다. 나. 주요 제품 등의 가격변동추이 당사의 각 제품은 IT 기기에 소재ㆍ부품으로 사용되는 제품으로, 적용되는 IT기기의 모델과 기기 내 용도, 부위 등에 따라 제품 형상과 사이즈, 패턴의 형상 등이 제각기 상이합니다. 또한, 특정 사양에 따른 구체적인 가격변동사항은 다수의 경쟁사가 존재하는 소재 부품 업종 특성 상 영업적으로 보호되어야 할 필요가 있고, 적용 모델이 매년 수십 종에 달하는 관계로 금액의 변동 추이가 일관성이 없을 뿐 아니라 유의미하지 않아 기재를 생략하였습니다. 다. 제품 설명 당사의 제품은 기초소재 제품군, 복합소재 제품군, 첨단소재 제품군으로 구분할 수 있습니다. 기초소재 제품군에는 도전성 및 부식 방지 테이프 제품이 속한 IT 소재용 점착 테이프 등이 포함되고, 복합소재 제품군에는 전자파(EMI) 차폐 가스켓 및 다기능 방열 복합시트 등의 제품이 포함됩니다. 첨단소재 제품군에는 스마트기기 및 네트워크용 안테나 등 필름형 회로 소재 사업으로 구성되어 있습니다. [제품별 분류] 구분 제품명 주요 특징 기초소재제품군 도전성 점착 테이프 약한 외부 압력에 의해 서로 다른 두 물질을 점착할 수 있는 상온 감압 점착제를 PET 등 다양한 필름에 코팅한 것으로서, 구리 박막과 같은 전도성 물질을 점착한 소재입니다. 산화/부식 방지 테이프 도전 특성이 요구되는 점착 테이프에 산 성분을 제거한 특수 감압 점착제(acid-free PSA)를 적용한 제품으로 고온, 다습한 환경에서도 산화 또는 부식 반응이 억제되어 높은 한계 수명을 가지는 IT 소재용 점착 제품입니다. (친환경)보호필름
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

스마트폰, 태블릿, 모니터, TV 등 IT 기기의 완제품 보호용 또는 생산 공정에서 중요부품 보호용(상품성 훼손 방지용)으로 사용되는 PET 기반의 보호 필름 제품입니다. 통상 사용자나 공정 작업자가 보호용 필름을 떼어내고 사용하게 되므로 1회용품의 특성을 지니고 있으며, 재사용이 가능한 PET 소재를 접목하여 24% 탄소저감 효과를 창출하는 친환경 소재입니다. 폴리우레탄폼 우수한 압축력과 복원력을 구현하여 스마트폰, 태블릿, 모니터, TV 등 IT 기기 내외부 충격을 흡수 및 완충하는 기능성 소재입니다. 또한, 어플리케이션에 맞게 추가 기능을 부여할 수 있습니다. 복합소재제품군 다기능 방열 복합 시트 단일 층의 점착 테이프를 여러 층의 다층으로 구조화한 복합 시트 제품으로, 열분산 효과뿐만 아니라 전기 전도성, 부식 방지 기능 등 다기능 특성을 가지는 복합 소재입니다. 또한, 기존의 구리 박막 보다 5배 이상 저렴한 알루미늄을 이용한 복합시트는 디스플레이 분야에 적용 가능한 방열특성과 원가경쟁력을 가진 소재입니다. EMI 차폐용 가스켓 전기·전자기기의 오작동을 방지하기 위해 외부에서 발생되는 전자파 간섭을 차폐하는 소재·부품으로서, 당사 제품은 스마트폰에 내장되어 충격을 완충시키고 그라운드(접지) 기능을 가지며, 내부에서 발생하는 열을 분산시키는 방열 기능까지 복합적으로 갖춘 가스켓 제품입니다. OLED 디스플레이복합소재 OLED 패널 수명 단축의 요인인 열을 신속하게 확산하고 방출하는 기능을 하며, 외부에서 받는 충격을 흡수하여 OLED 패널을 보호하는 역할을 하는 복합 기능 소재로 박막의 메탈과 Foam으로 구성된 소재입니다. 첨단소재제품군 MFA 제품을 구성하는 모든 소재가 유연한 특성을 가지고 있기 때문에, 다양한 IT 제품의 곡면, 평면에 관계 없이 부착이 가능합니다. 내부식성이 강한 Ni-Cu Foil을 이용한 고유의 공정기술로 최적의 안테나 특성을 나타내는 패턴을 세계 최초로 구현하여 제품화한 소재입니다. MPA MFA와 같은 필름형 안테나 제품이나, 5G 네트워크 장비에 내장되는 제품입니다. 기존의 경성 PCB 안테나를 유연한 필름 소재로 대체하여 크기와 두께를 줄임으로써, 기존 대비 성능 향상과 함께 네크워크 장비의 공간 효율성을 증대시킬 수 있는 세계 최초 제품입니다. ECO FLEX 디스플레이 제품에 방열 및 전기 전도 기능을 제공하는 유연 회로제품으로, 기존 금속 PCB를 대체해 온 FPCB 회로를 환경 폐기물을 전혀 발생시키는 않는 친환경 공법으로 제조한 제품입니다. 알루미늄 기판에 상온 프레스 패턴 필름을 합지하여 간단한 공정과 함께 방열특성을 유지할 수 있도록 설계한 회로 소재입니다. 5G 주파수 필터 네트워크 기지국용 안테나 장비에 내장될 수 있는 제품으로, 기존 metal / ceramic cavity 필터의 제조원가와 무게, 필터 간 편차 등의 이슈를 해결할 수 있을 것으로 기대되는 필름 형태의 회로 소재입니다. 또한, 특정 주파수를 집중시켜 안테나의 이득(Gain) 값을 향상시키는 보조제로도 활용 가능할 것으로 예상되어 그 사업적 가능성을 검토 중인 제품입니다. (1) 첨단소재 제품군(가) 필름형 안테나, MFA(Metal Foil Antenna)스마트기기(스마트폰, 태블릿PC, 노트북, 웨어러블 기기 등)에 내장되어 정보 송수신에 사용되며, 통화 송수신 안테나, Wi-Fi 안테나, Bluetooth 안테나 등이 해당됩니다. R2R(롤투롤, Roll-to-Roll) 기반 자동화 프레스 공정을 적용하여 생산되는 제품으로 無 에칭 패턴화, 상온 프레스, 유전율 조절 및 공정 단축을 통해 경쟁력 및 생산효율을 향상한 제품입니다.(나) 네트워크용 필름형 안테나(Metal Plastic Antenna)네트워크용 필름 안테나(Metal Plastic Antenna / MPA)는 당사의 상온 프레스 공정을 이용한 R2R 기반의 박막 패턴화를 통해 개발이 가능한 기술제품으로, 스마트기기용 필름 안테나 MFA와 함께 세계 최초로 구현한 당사의 플래그십 제품입니다. 이는 현재 급속한 매출
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

성장을 견인하고 있는 MFA 제품이 속한 스마트기기 산업뿐만 아니라 네트워크 산업으로 확대하는 중요한 전환점이 될 것으로 예상합니다.(다) 친환경 metal PCB(ECO FLEX)디스플레이 제품에 방열 및 전기 전도 기능을 제공하는 유연 회로제품으로, 기존 금속 PCB를 대체해 온 FPCB 회로를 환경 폐기물을 전혀 발생시키는 않는 친환경 공법으로 제조한 제품입니다. 알루미늄 기판에 상온 프레스 패턴 필름을 합지하여 간단한 공정과 함께 방열특성을 유지할 수 있도록 설계한 회로 소재입니다.당사의 필름형 유연 안테나 MFA 제품으로 FPCB 안테나의 대체를 현실화해 온 것과 같이, 단면(single layer) FPCB 회로 소재를 무에칭 패턴화 공법으로 대체하는 최초의 친환경 유연 회로제품이 될 것으로 예상됩니다.(라) 5G 주파수 필터네트워크 기지국용 안테나 장비에 내장될 수 있는 제품으로, 기존 metal / ceramic cavity 필터의 제조원가와 무게, 필터 간 편차 등의 이슈를 해결할 수 있을 것으로 기대되는 필름 형태의 회로 소재입니다. 또한, 특정 주파수를 집중시켜 안테나의 이득(Gain) 값을 향상시키는 보조제로도 활용 가능할 것으로 예상되어 그 사업적 가능성을 검토 중인 제품입니다. (2) 복합소재 제품군(가) EMI 차폐용 가스켓스마트기기에 내장되어 부품과 부품, 혹은 모듈을 연결하여 부품들의 오차 없이 각각의 기능을 온전히 발현하도록 하는 소재로서, 원활한 전류의 흐름을 생성하여 전자파의 간섭으로 인한 기기 오작동을 방지하여 안정적으로 작동될 수 있도록 하는 제품입니다. 당사의 제품은 압축 및 복원력이 매우 우수하고, 완충, 방열, 차폐, 도전 등 다기능 특성이 부여된 복합소재입니다. (나) 다기능 방열 복합 시트단일 층의 점착 테이프를 여러 층의 다층으로 구조화한 복합 시트 제품으로, 열분산 효과뿐만 아니라 전기 전도성, 부식 방지, 전자파 차폐 등 다양한 기능을 하나의 제품에 구현한 복합 소재입니다.또한, 기존의 구리 박막 보다 5배 이상 저렴한 알루미늄과 엠보(embo) 테이프를 합지한 복합시트는 디스플레이 분야에 적용 가능한 방열특성과 원가경쟁력을 부여한 소재로, OLED 패널의 외부 충격을 흡수하고 발생되는 열을 외부로 용이하게 방출, 모듈 글라스 표면에 Bubble Free로 밀착이 가능하도록 구현한 복합소재 입니다.(다) OLED 디스플레이 복합소재OLED 패널 수명 단축의 요인인 열을 신속하게 확산하고 방출하는 기능을 하며, 외부에서 받는 충격을 흡수하여 OLED 패널을 보호하는 역할을 하는 복합 기능 소재로 박막의 메탈과 Foam으로 구성된 소재입니다.(3) 기초소재 제품군(가) 도전성 점착 테이프스마트기기 내 소재 및 부품을 접합하기 위해 범용적으로 사용되는 점착 및 접착용 소재로서, 소형화, 박막화 형태로 제조되어 미세한 부품을 안정적으로 연결하는 용도로 활용되고 있습니다. 점착 용도 외 방열ㆍ도전ㆍ완충 등의 기능을 제공할 수 있는 기능성 테이프 제품군을 보유하고 있으며, 테이프 제품의 기술은 안테나 제품과 가스켓 제품에도 활용하고 있습니다.(나) 산화/부식 방지 테이프 당사의 감압점착(PSA, Pressure Sensitive Adhesive) 소재 기반 테이프 제품은 상온에서 단시간, 약간의 압력만으로도 점착이 가능한 소재에 산(acid) 성분을 제거한 당사만의 재료를 이용하여 응집력 및 탄성력의 최적화 뿐만 아니라 대량생산 공정에도 적용 가능한 제품입니다. 상기 기초 소재를 활용하여 감압점착 소재 및 코팅 공정을 통해 내부식성이 우수한 테이프 및 박막 소재를 개발하였으며, 기존의 부직포 테이프에서는 구현하지 못하는 우수한 한계수명과 전기저항 성능을 부여하였습니다. (다) 친환경 보호필름스마트폰, 태블릿, 모니터, TV 등 IT 기기의 완제품 보호용 또는 생산 공정에서 중요부품 보호용(상품성 훼손 방지용)으로 사용되는 PET 기반의 보호 필름 제품입니다. 통상 사용자나 공정 작업자가 보호용 필름을 떼어내고 사용하게 되므로 1회용품의 특성을 지니고 있으며, 재사용이
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

가능한 PET 소재를 접목하여 24% 탄소저감 효과를 창출하는 친환경 소재입니다.글로벌 IT 제조사가 밀집되어 있으나 전량 수입에 의존하고 있는 인도 시장의 특수성과 당사 인도법인(CH Component)에서 확보한 장기간 필름 코팅 생산설비 및 노하우를 결합할 예정입니다. 이를 통해, 인도 시장을 선점할 뿐만 아니라 폐기물 배출을 최소화하는 친환경 제품을 선도할 수 있을 것으로 예상됩니다.(라) 폴리우레탄 폼우수한 압축력과 복원력을 구현하여 스마트폰, 태블릿, 모니터, TV 등 IT 기기 내외부 충격을 흡수 및 완충하는 기능성 소재입니다. 또한, 어플리케이션에 맞게 추가 기능을 부여할 수 있습니다. 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료 (1) 주요 원재료 매입 현황 (단위 : 천원) 매입유형 품 목 구 분 2022년(제11기) 2021년 (제10기) 2020년 (제9기) 원재료 필름류 국 내 수 입 Tape류 국 내 수 입 인조광물류 국 내 수 입 기타 국 내 수 입 합계 국 내 수 입 합계 당사가 제품 생산을 위해 구매하는 주요 원자재는 필름류, 일반 산업용 테이프류, 인조광물류 등으로 구분할 수 있으며, 주요 자재들은 소재ㆍ부품 시장에서 범용적으로 사용되는 자재들로 원재료 매입 시 특정 업체에 의존하여야 하는 상황이 발생하지는 않습니다.당사는 본사가 소재한 국내, 해외 지사(연결법인)가 소재한 베트남, 인도의 다양한 원자재 제조사 중 품질 대비 가격경쟁력이 가장 우수한 기업을 선정하여 원자재를 매입하고 있으며, 사업보고서 작성기준일 현재 당사의 모든 원재료 공급업체 중 ㈜에스제이폼웍스와 특수관계(당사의 관계회사)를 형성하고 있습니다. 이는 당사의 주요한 원자재 중 하나인 폴리우레탄 폼(PU Foam)을 안정적으로 공급받기 위함으로 2018년에 동 기업의 지분을 취득한 바 있습니다. 다만, 2023년 주식회사 메인일렉콤의 폴리우레탄 사업부에 대한 영업양수도를 실시하여 폴리우레탄 폼에 대한 수직계열화를 통해 내재화를 실시하여 향후 자체 생산을 통한 확보가 가능해졌습니다. (2) 원재료 가격변동 추이당사 주요 원재료 중 유연 박막 안테나 제품 등에 사용되는 금속성 소재인 구리(Cu)와 니켈(Ni), 알루미늄(Al)은 국제 경기 변동 및 광물 시세에 따라 가격 인상으로 인한 원자재 가격 상승에 영향을 끼칠 수 있습니다. 하지만, 당사 주요 제품은 IT 기기에 내장되는 초소형 박막 제품이기에 금속 원자재의 사용량이 가격경쟁력을 훼손할 정도로 많지 않고, 매년 연초에 당해년도의 예상 사용량을 지정한 고정가에 계약하는 형태로 가격 상승 위험을 낮추기 위해 노력하고 있습니다. 다만, 당사의 원재료가 품목별로 다양한 세부 품목을 포함하고 있어 평균적인 가격변동의 추이가 일관성이 없고 그 또한 유의미하지 않아 기재를 생략하였습니다. (3) 원재료 주요 매입처주요 원재료 등의 가격은 원재료 품목별로 가격이 상이하여 일률적인 가격 산출이 불가합니다. 또한, 주요 원재료 품목별 매입 비중 및 매입업체는 영업기밀에 해당되므로 기재하는 것이 부적합하다고 판단되어 생략하였습니다. 나. 생산 및 설비 (1) 생산능력 및 생산 실적 당사 주요 제품은 고객의 발주에 따라 형상과 사양을 결정하여 생산하는 방식으로 맞춤형 주문생산의 특성을 보이고 있습니다. 또한, 제품의 공급 형태에 따라 pc 단위(개)와 m2단위(면적) 등으로 상이하게 구분되고, 각 제품의 세부사양이 기능과 용도, 적용 부위 등에 따라 모두 상이하게 적용되므로 제품별 생산능력과 가동률을 파악하기는 현실적으로 어렵습니다. 이에 생산능력 및 생산실적 기재를 생략합니다.당사는 주요 제품 생산 시 제품별로 고객사 요청 및 생산효율성 등을 고려하여 국내 또는 해외(베트남, 인도) 법인에서 생산하고 있습니다. 주요 제품의 생산장소는 다음과 같습니다. 제품분류 기초소재 제품군 복합소재 제품군 첨단소재 제품군 완제품 생산법인 ㈜아이씨에이치(국내)ICH CUBE (베트남) ㈜아이씨에이치(국내) ICH CUBE (베트남) ICH CUBE(베트남) 現 생산법인 外 생산가능법인
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

㈜아이씨에이치(국내) (*) CH Component Pvt. Ltd : 인도 그레이터노이다(델리 인근) 소재 (**) ICH CUBE VIET NAM : 베트남 박장(하노이 인근) 소재(***) ㈜아이씨에이치 군포 및 화성사업장 : 폴리우레탄폼) / 안산사업장 : 도금 [당사 주요 설비라인 및 세팅 장소] 설치장소 용도 ㈜아이씨에이치(국내) ICH CUBE (베트남) (인도) 점착코팅 설비라인 점착처리 O O O 폴리우레탄 설비 라인(*) PU폼생산 O 도금 설비라인 도금 O 슬리팅ㆍ라미네이팅 설비라인 절단 및 합지 O O O 일반 프레스 설비 라인 형상가공 O O O 패터닝 프레스 설비 라인 패턴형성 O O (*) 폴리우레탄 설비 라인은 2023년 2월 28일 영업양수도를 통해 확보된 설비라인을 포함하였습니다. 당사는 신규 사업 추진에 따른 신제품 개발 및 제품 다변화 계획에 따라 단계적인 신규 생산설비 구축과 기존설비 증설을 추진할 예정입니다.(2) 생산 설비 현황 등(가) 당기말 및 전기말 현재 유형자산 장부금액의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 당기말 취득원가 감가상각누계액 손상차손누계액 국고보조금 순장부금액 토지 건물 기계장치 차량운반구 비품 건설중인자산 합계 전기말 취득원가 감가상각누계액 손상차손누계액 국고보조금 순장부금액 토지 건물 기계장치 차량운반구 비품 건설중인자산 합계 당사가 소유하고 있는 토지 및 건물은 아래와 같습니다. (단위 : 백만원) 소재지 형태 장부가액 경기도 군포시 벌새전리길 13 토지 건물 경기도 군포시 벌새전리길 15 토지 건물 경기도 안산시 단원구 능안로 58 토지 건물 합계 토지 건물 합계 (나) 당기 및 전기의 유형자산 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 당기 기초가액 취 득 처 분 손상 감가상각비 기말가액 토지 건물 기계장치 차량운반구 비품 건설중인자산 합 계 전기 기초가액 취 득 처 분 손상 감가상각비 기말가액 토지 건물 기계장치 차량운반구 비품 건설중인자산 합 계 (다) 당기 및 전기 중 유형자산 감가상각비가 포함되어 있는 계정과목과 금액은 다음과 같습니다 (단위 : 천원) 구분 당기 전기 매출원가 판매관리비 합 계 (라) 당기말 현재 회사의 차입금 등과 관련하여 유형자산 15,972백만원(전기말 13,020백만원)을 담보로 제공하고 있습니다. 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 (단위 : 백만원, %) 매출유형 품목 2022년(제11기) 2021년 (제10기) 2020년 (제9기) 2019년 (제8기) 매출액 비중 매출액 비중 매출액 비중 매출액 비중 제품 MFA 국내 국외 소계 가스켓 국내 국외 소계 테이프/필름 국내 국외 소계 기타 국내 국외 소계 합계 국내 국외 소계 (*) 2019년도는 감사받지 않은 K-IFRS 연결 제무재표 기준 2020년, 2021년, 2022년은 감사받은 K-IFRS 연결 재무제표 기준입니다. 나. 판매조직 및 경로 당사는 사내에 영업 조직을 직접 갖추고, 영업ㆍ마케팅 활동을 진행하고 있으며, 제품판매는 마케팅본부 산하 영업팀이 중심이 되어 관리하고 있습니다. 구체적으로 당사 영업조직은 신규영업, 고객관리와 영업관리, 영업지원으로 업무를 분장하여 책임자(임원) 관리 하에 다년간 경력을 보유한 차장급 이상 실무진으로 구성되어 있습니다. 이미 판매가 진행 중인 제품에 대해서는 CS와 품질관리 중심으로 고객 서비스를 제공합니다. 또한, 제품화 및 사업화가 진행 중인 제품에 대해서는 영업조직과 R 조직 및 고객사와 긴밀한 협업을 통해 이루어집니다. 특히, 당사 신규 제품 개발 사업의 특징은 이미 거래 중이거나 신규로 확보한 고객사와의 협업을 통해 제품개발과 양산화를 추진한다는 점입니다. 따라서, 진행 중인 신규 개발 사업은 제품개발, 양산화 후 신속하게 실적으로 연결되는 특징이 있습니다. 다. 판매조직당사는 경영마케팅부문 내에 마케팅본부 소속 영업팀을 두어 운영하고 있습니다. 또한, 개발부분 내에 신기술지원본부 소속 신기술지원팀을 두고 영업팀과 고객의 요청 사항에 즉각적으로 대응하고 있습니다. 당사의 제품 특성상
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

최종 고객의 기술개발 및 생산기술에 대한 협업이 필수적이므로 영업팀과 신기술지원팀, 그리고 해외(베트남, 인도) 생산거점과의 면밀한 커뮤니케이션이 중요합니다. 당사의 산업 영역은 IT기기 소재ㆍ부품 공급사로 산업 유통경로에서 완제품보다 원자재에 보다 가까운 사업을 영위하고 있습니다. 구체적으로 당사는 원자재를 매입하여 제품 생산 후 고객사에 공급하면 당사의 직접 매출 고객사가 일부 가공 또는 성능검사를 수행하고 이를 다시 조립사에 공급합니다. 이후, 조립사가 당사 제품 등 완제품에 필요한 부품을 공급받아 이를 조립하고 최종 고객사에 공급하며, 최종 고객사가 완성품을 소비자에 판매하는 형태입니다. [당사 주요 제품 유통 흐름] 아이씨에이치_주요_제품_유통_흐름도.jpg 주요 제품 유통 흐름도 당사의 직접 매출 고객사는 국내외 IT, 자동차 소재부품 제조사, 또는 유통사이고, 최종고객사는 삼성전자, 삼성디스플레이, 포르셰, 아우디 등입니다. 당사는 신규 제품 개발, 기존 제품의 고객사 다변화 등을 추진하여 국내 및 글로벌 IT 기기 제조사, 디스플레이 제조사, 자동차 전장 부품사 등으로 거래처 확대를 추진하고 있습니다. 라. 판매전략 (1) 사업전략당사의 사업전략은 ① 친환경 패턴화 기술 기반의 첨단소재사업을 미래형 기술사업으로 발전시키고, ② 다층구조화 기술 기반의 복합소재 사업으로 사업영역을 다변화하며, ③ 점착 기술 기반의 기초소재 사업을 통해 고객군을 확대한다는 전략입니다. (가) 첨단소재사업 전략당사 독자 개발 공정을 활용하여 세계 최초 양산에 성공한 당사 대표 제품(시그니처 제품) 친환경 유연 안테나의 기술 확장을 통해 5G 네트워크 장치산업 진출과 미래형 기술개발에 주력할 계획입니다. 특히, IoT와 자율주행 기술이 빠르게 발전하는 기술시장 추세에 따라 IT 기기 외에도 일반 가전, 자동차 등에 고주파 송수신 안테나가 탑재되고 있습니다. 이러한 시장 흐름을 선도할 수 있도록 고주파 대역 정보 송수신이 가능한 저유전 소재 기술개발과 미세한 패턴의 양산 기술을 선행 개발하여 기술을 고도화하고, 동 기술을 활용하여 첨단 산업분야(5G 장치산업, 자동차 산업, IoT산업)에진출할 계획입니다. 한편, 단기적으로는 친환경 유연 안테나의 고객사를 확대하고, 당사 독자 공정기술이 적용된 신규 친환경 회로 제품을 출시하여 공급사업 추진 예정입니다. 또한, 5G 주파수 필터의 기술 상용화를 통해 친환경 유연 안테나 제품과의 시너지를 극대화할 예정입니다. (나) 복합소재사업 전략EMI 차폐 가스켓 등 기존 복합소재 제품의 신규 어플리케이션 제품화(자동차 전장 가스켓 등), 방열ㆍ절연ㆍ완충 기능을 중심으로 한 신제품 개발, 사업화를 통해 사업영역 다변화 및 외연확장을 추진하고, 이후 동 고객사에 기술 진입장벽이 높은 첨단소재 제품 공급으로 고부가가치를 창출할 계획입니다. 현재 당사는 기존 IT기기 분야 외에 폴리우레탄폼을 활용한 전기자동차 배터리 산업, OLED 디스플레이 복합소재를 활용한 디스플레이 산업 등 신규 고객사 확보 및 생산라인 신설을 통한 제품공급사업을 추진 중에 있습니다. (다) 기초소재사업 전략당사는 점착 기술 중심의 기초소재사업의 기술고도화를 통해 저유전 점착ㆍ접착 기술을 확보하여 첨단소재화를 진행할 예정이며, ESG 경영이 화두가 되고 있는 시장 트렌드를 선도할 수 있도록 친환경 점착소재 제품을 개발하여 공급사업을 추진함으로써 고객군을 확대할 계획입니다. 이를 통해 글로벌 IT 기기 제조사, 자동차 전장 부품 유통사 등으로 고객군을 확장함으로써 사업 안정성을 강화할 예정입니다. 또한, 폴리우레탄폼 등 기초소재에 대한 수직계열화를 통한 원가경쟁력의 향상 및 기초소재 매출처 다변화를 추진할 계획입니다. (2) 판매전략당사 제품은 완성품에 탑재되는 소재, 부품 산업에 해당하여 기업고객을 대상으로 판매활동을 진행하는 B2B 판매의 특성을 지니고 있습니다. 따라서, 당사가 직접 제품을 공급하는 고객사(제품 가공사/조립사 등)와 최종 고객사(완성품 제조사) 모두 당사의 주요 고객에 해당합니다.당사는 이러한
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

유통흐름의 특성 상 모든 고객사를 대상으로 활발한 영업ㆍ마케팅 활동을 진행하고 있으며, 기술 진입장벽이 높을수록 당사의 판매활동 의존도가 낮아지고 고객이 직접 당사 제품을 요청하는 비중이 높아지는 특성 상 경쟁사가 모방하기 힘든 우수한 기술개발로 진입장벽을 형성하는 것을 가장 이상적인 판매전략으로 간주하여 이에 매진하고 있습니다.한편, 고객사와의 거래를 장기간 지속하기 위해서는 신뢰확보가 무엇보다 중요하며, 특히 IT기기, 가전, 디스플레이, 자동차 등 완성품 제조사로부터 기술력을 인정받는 것이 판매처 확대 및 유지에 가장 효율적인 방법이라 판단하고 있습니다. 이에 따라 소재, 부품 기술에 대한 전문지식과 동 분야에서 풍부한 영업마케팅 경력을 보유하였으면서 해외 시장에 정통한 인재를 적극적으로 영입하여 기존, 신규 고객사에 대한 판매활동을 강화하고 있습니다. 제품구분 판매전략 첨단소재기술 제품군 - 5G 이상 고주파 대응 기술확보, 신규 기술제품 개발 및 신규 사업분야 판매처 확보(5G 장비 제조사 등) - 기존 제품(친환경 유연 안테나)의 신규 고객사 (스마트기기 제조사 등) 확보 - 신규 친환경 첨단회로소재 제품화 및 공급사업 추진(기존/신규 고객사) 복합소재기술 제품군 - 기존 제품(가스켓 등)의 응용제품 개발 및 신규 사업분야 판매처 확보(자동차 전장, 가전 등) - 신규 복합소재제품 개발 및 공급사업을 통한 신규 사업분야 판매처(디스플레이 분야 등) 확보 기초소재기술 제품군 - 저유전 점착, 접착 기술을 융합하여 기초소재 기술의 고도화, 첨단화 추진 - 친환경 점착소재 제품 개발, 사업화로 응용제품 개발 및 신규 사업분야 판매처 확보(자동차 전장, 디스플레이, 가전 등) 마. 수주상황 당사의 주요 제품은 업종 특성 상 별도 수주 계약이 아닌 고객 주문에 의해 납품이 이루어지고 있어 수주 상황이 존재하지 아니합니다. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 시장위험과 위험관리 당사의 위험관리는 주로 재무위험관리(시장위험, 신용위험, 유동성위험 등)에 대해 안정적이고 지속적으로 경영성과를 창출할 수 있도록 지원하고, 동시에 재무구조 개선 및 자금운영의 효율성 제고를 통해 금융비용을 절감함으로써 사업의 원가경쟁력 제고에 기여하는데 그 목적이 있습니다.당사는 매년 정기적으로 재무위험 통제활동 및 모니터링 등을 통해 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여, 재무위험으로부터 발생할 수 있는 영향을 최소화하는데 주력하고 있습니다. 또한 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 자본관리 활동을 하여 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다.당사의 금융위험, 시장위험 및 자본위험 관리현황에 대하여는 동 보고서의"Ⅲ. 재무에 관한 사항 → 3. 연결재무제표 주석 → 4. 재무위험관리"를 참고하시기 바랍니다. 나. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황 당사는 사업보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요계약 등 당사가 영위하는 산업은 주문 생산방식이고 고객이 한정되어 있어 수주일, 납기, 제품의 가격이 당사와 고객사의 중요한 영업상 기밀사항이므로 별도로 기재하지 않았습니다. 나. 연구개발활동 (1) 연구개발활동 개요당사는 패터닝 및 공정기술 혁신으로 세계 최초 제품을 선도하는 친환경 Patterned 첨단ㆍ회로 소재 전문기업입니다. 당사는 2012년 회사 설립 이후 2014년 기업부설연구소를 설립하여 코팅 및 박막화 기술, 다기능 및 다층 구조화 기술, R2R 기반 패턴화 기술에 대한 연구개발을 지속적으로 개진해왔습니다.(2) 연구개발 조직(가) 연구개발 조직도 아이씨에이치_연구개발조직도.jpg 연구개발조직도 (나) 주요 연구개발인력 현황 직위 성명 담당업무 주요경력 주요연구실적 개발부문장(부대표) 어기한 개발부문총괄 한국과학기술원(KAIST) 화학 박사 삼성SDI연구소/소재개발파트장 삼성전자/차세대 display팀장 삼성디스플레이/모듈팀장 성균관대학교/산학교수
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

아이씨에이치/사업본부장 · 디스플레이 신재료, 신기술 및 차세대 디스플레이 개발 · 3D Cover glass 및 3D Lami 세계최초 개발 및 양산 · OLED 모듈 신기술, 신공법 개발 연구개발본부장(상무이사) 김명호 연구개발총괄 전남대학교 기계공학과 학사 한국쓰리엠/이사 아이씨에이치/이사 신기술지원본부장(부대표) 장영훈 신기술지원총괄 강원대학교 기계공학과 학사삼성전자/부장삼성디스플레이/부장 ·LCD 백라이트 설계/개발·반도체, 백라이트, 터치패널, OLED복합소시, 능동소자 개발구매 ICH CUBE 법인장(부대표) 홍기광 해외법인운영, 생산총괄 강원대학교 지구시스템공학 학사 영우/연구소장 디와이티/법인장 ICH CUBE/법인장 · 산업용 특수 점접착 테이프 제품 개발 · 점접착 Coating, Press 생산라인 운영 · 필름형 박막 안테나(MFA) 공정설계 및 공정개발 (3) 연구개발 실적 (가) 자체 연구개발 실적 (최근 3개년) 구분 기술명 기간 관련제품 제품상용화 갈바닉 부식방지 및 산화 방지 효과가 우수한 저저항 도전성 테이프 NAF type 테이프형 가스켓 모든 가스켓 제품 가공성 및 열전도성이 향상된 방열복합시트 스마트폰 카메라 모듈용 복합시트 내열성이 우수한 전자파 차단 가스켓용 열경화성 점착 필름 가스켓 제품(직경 3mm 이하) 유전율조절이 가능한 FPCB 안테나 대체용 테이프 안테나(필름 기반) 필름형 박막 안테나MFA) 유전율조절이 가능한 FPCB 안테나 대체테이프 안테나(Nano fabric 기반) 스마트기기 내장 안테나(Nano 섬유 type) 내구성이 강한 도전 EMI 가스켓 가스켓 제품(Fabric 소재) 방수성능이 우수한 도전성 테이프 NAF type 테이프형 가스켓 모든 가스켓 제품 충격흡수 및 열전도 성능이 우수한 AL 복합시트 디스플레이용AL 복합시트제품 기술 상용화 모바일기기 무선충전기 패드용 시트 실리콘소재 기반 시제품 인쇄회로기판용 동박 적층판의 이송에 사용되는 점착테이프 필름소재 기반 시제품 IT 전자부품 성능의 안전성을 위한 고 유전율 Film 고유전율, 저유전율 시제품 내충격성, 가공성 및 열전도성이 향상된 방열 복합시트 PU Foam에 Graphite 적용된 시제품 5G 중계기용 필름형 안테나 소자 (제품화 개발 중) 개발 진행 중(경기도경제과학진흥원) RF 성능이 향상된 네트워크 중계기용 Film형 안테나 MPA 시제품 상온 press 기술을 활용한 친환경 Metal PCB ECO Flex 시제품 (나) 정부과제 연구개발 실적 (최근 3개년) 연구과제명 주관부서 연구기간 정부출연금 관련제품 비고 그린벤처 프로그램(R) 중소벤처기업부 MFA/MPA 진행중(주관기관) 그린벤처 프로그램(사업화) 중소벤처기업부 MFA/MPA 진행중(주관기관) 소부장 기업지원 육성사업 경기과학진흥원 MPA 완료 (4) 연구개발 비용 (단위 : 천원, %) 구 분 2022년(제11기) 2021년 (제10기) 2020년 (제9기) 2019년 (제8기) 자산 처리 원재료비 인건비 감가상각비 위탁용역비 기타 경비 소 계 비용 처리 제조원가 판관비 합 계 (별도매출액 대비 비율) 7. 기타 참고사항 가. 상표 관리정책 및 고객관리 정책 등이 사업에 미치는 중요한 영향 당사는 사업보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다. 나. 특허권, 실용실안권, 의장권, 상표권 및 저작권 등 지적재산권 보유현황 (1) 등록 특허 및 등록 상표 정보 (28건) 번호 구분 명칭 출원일 등록일 적용제품 권리 국가 특허 전자파 차폐용 이엠아이 가스켓 가스켓 한국 특허 전자파 차폐용 이엠아이 가스켓 가스켓 미국 상표 아이씨에이치 한국 상표 ICH 한국/미국 특허 RF성능을 향상 및 유지시키는 갈바닉 부식방지 및산화 방지 효과가 우수한 저저항 도전성테이프 IT기기용 테이프 한국 특허 RF성능을 향상 및 유지시키는 갈바닉 부식방지 및산화 방지 효과가 우수한 저저항 도전성테이프 IT기기용 테이 미국 특허 가공성 및 열전도성이 향상된 방열복합시트 복합소재 한국 특허 내충격성,가공성 및 열전도성이 향상된 방열 복합시트
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

복합소재 한국 특허 내열성이 우수한 전자파 차단 가스켓 용 열경화성 접착 필름 복합소재 한국 특허 IT 전자부품 성능의 안전성을 위한 고유전율 FILM 기초소재 한국 특허 모바일 기기 무선충전기 패드용 시트 복합소재 한국 특허 IT 전자부품 성능의 안전성을 위한 고유전율 FILM 기초소재 미국 특허 방수성능이 우수한 도전성 테이프 IT기기용 테이프 한국 특허 인쇄회로기판용 동박적층판의 이송공정에 사용되는 점착테이프 IT기기용 테이프 한국 특허 유전율조절이가능한FPCB 안테나대체용테이프안테나 MFA 한국 특허 유전율조절이가능한FPCB 안테나대체용테이프안테나 MFA 한국 특허 내구성이 강한 도전 EMI 가스켓 가스켓 한국 특허(실시권) 주파수 선택 표면 필터 설계방법과 컴퓨터 프로그램을 저장하는 저장매체 MPA 한국 상표 ICH MFA 한국 상표 ICH APA 한국 상표 ICHMFA 한국 상표 ICHAPA 한국 특허(권리이전) 도전성 스폰지 가스켓 및 이의 제조방법 가스켓 한국 특허(권리이전) 박막형 전자파 흡수체 제조방법 기초소재 한국 특허(권리이전) 도전성이 부여된 발포 성형체 복합소재 한국 특허(권리이전) 재작업성이 우수한 신장가능한 폼 점착테이프 및 이의 제작방법 복합소재 한국 특허(권리이전) 다공성 폴리우레탄 폼을 이용한 등방성 도전 폼 및 그 제조방법 복합소재 한국 특허(상표) MiCelF 한국 (2) 출원특허 정보 당사는 사업보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다.(3) 출원 소유권 이전 등당사는 2023년 주식회사 메인일렉콤의 폴리우레탄 사업부 영업양수도를 통해 관련 특허 5건, 1건의 상표에 대한 소유권 이전을 완료하였으며, 추가적으로 특허 1건에 대한 실시권을 확보할 예정입니다. 다. 시장여건 및 영업의 개황 (1) 시장의 여건당사가 목표하고 있는 주요 전방시장은 가) 스마트기기 시장, 나) 네트워크용 장비 시장, 다) 디스플레이 시장, 라) 전기차 베터리 소재 시장 등입니다. 동 전방시장의 성장과 기술혁신에 따른 제품기능 고도화 및 원가경쟁력니즈 지속에 따라 당사의 '점착 기반 상온 프레스' 공정 기술을 바탕으로 상용화 가능한 필름형 안테나와 패턴화된 첨단 회로 및 복합 소재 관련 매출 또한 증가할 것으로 전망됩니다.당사의 현 주요 제품인 필름형 박막 안테나, 전자파 차폐 가스켓 및 IT 소재용 점착 테이프는 스마트기기 부품으로 적용되고 있는 제품으로 스마트기기 시장의 영향을 직접적으로 받습니다. 또한, 신규 개발 추진 제품에 해당하는 MPA는 5G 네트워크 중계기 부품, 자동차 전장(디스플레이용) 가스켓은 자동차 전장 부품, 다기능 복합 방열시트는 디스플레이 부품으로 각각 네트워크 중계기 시장과 자동차 전장 시장, OLED 디스플레이 시장의 규모 및 성장성의 영향을 받습니다. (가) 스마트기기 시장스마트기기 시장은 스마트폰, 태블릿PC 및 동 기기와 무선으로 연결하여 동작하는 방식의 웨어러블 시장으로 구분할 수 있습니다. ① 스마트폰 시장 현재 당사의 주요 전방시장인 스마트폰 시장은 2017년까지 비약적인 성장을 기록하였으나 이후 산업 성숙기에 진입함에 따라, 성장률 감소를 겪고 있습니다. IT분야 시장조사 전문기관인 Strategy Analytics에 따르면 세계 스마트폰 판매량은 2016년, 2017년에는 각각 전년대비 3.33%, 1.33% 증가하였으나, 2018년 및 2019년은 전년 대비 각각 5.05% 및 1.35%씩 하락하였으며, 2020년의 경우 COVID-19의 영향으로전년 대비 7.98% 하락하였습니다. 다만 2021년에는 전년대비 4.50% 성장하였으나2022년에는 글로벌 물가 및 금리상승에 따른 경기 침체우려로 인하여 전년 대비 4.20% 감소가 예상되고 2023년에는 5.39% 증가가 예상됩니다.한편 당사의 최종고객사인 삼성전자의 경우 글로벌 시장 점유율 20% 수준을 꾸준히 유지할 것으로 전망되며, 이에 따라 연간 약 2.7억대 ~ 3억대 수준의 출하량을 기록할 것으로 파악됩니다.② 웨어러블 기기(device) 시장 웨어러블 기기는 주로 피트니스, 헬스케어·의료,
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

엔터테인먼트 및 산업·군사의 목적으로 사용되면서 스마트워치, 손목밴드, 이어웨어(무선이어폰 등), 스마트패치, 스마트의류 등으로 구분되며, 이 중 이어웨어와 스마트워치류가 가장 높은 비중을 차지하면서 성장세를 주도하고 있습니다.③ 스마트기기 안테나 시장(MFA 직접접근시장) 시장조사 전문기관 MarketResearch.biz는 2020년 공개한 "Global Mobile Phone Antenna Market" 보고서를 통해 2030년까지의 휴대전화 안테나 시장전망을 제시하였습니다. 동 기관에 따르면 세계 휴대전화 안테나 시장은 2020년 32.1억 달러로 평가되며, 연평균 5.9% 성장하여 2030년에는 57.1억 달러 규모를 형성할 예정입니다.특히, 스마트폰을 비롯한 IT기기에는 GPS, 블루투스, Wi-Fi, NFC, 2G, 3G, 4G(LTE), 5G 및 기타 주파수 대역 등 4개 ~ 13개의 서로 다른 안테나가 탑재될 수 있어 시장성장의 강력한 동인이 될 것으로 예상됩니다. (나) 네트워크용 장비 시장 MPA는 5G 네트워크 기지국에 적용되는 제품으로 5G 네트워크 장비 시장과 직접적인 연관이 있습니다. 정보통신정책연구원의 ‘5G 연관산업 생태계 현황 및 시장 전망에 관한 연구’(2019)에 따르면 전 세계 5G 네트워크 장비 시장규모는 2018년 6억달러에서 2023년 148억달러로 무려 25배 가량 성장할 전망이며, 이는 연평균 89%에 해당하는 성장률입니다.정보통신정책연구원의 ‘5G 연관산업 생태계 현황 및 시장 전망에 관한 연구’(2019)에 따르면 전 세계 5G 네트워크 장비 시장은 연평균 54.4% 성장할 전망입니다. 당사 자체 추정에 따르면, MPA 제품의 2020년 직접 접근 시장 규모는 약 1조 5,800억원으로 산출되고, 연평균 성장률을 적용하면 2023년에 5조 7,889억원으로 성장할 것으로 추정됩니다. (다) 디스플레이 시장OLED 디스플레이에 적용 가능한 알루미늄 기반 방열 복합시트 제품은 ESG 경영환경의 변화에 발맞추어, 에칭 공정을 수반하는 FPCB 제조공법으로 개발된 기존의 제품을 점차적으로 대체하는 수요가 점진적으로 증가할 것으로 예상됩니다.2022년 1월, 언론에 보도된 내용(DSCC 자료를 인용하여 이코노믹리뷰 지에서 보도)에 따르면 2021년 OLED 패널 시장 규모는 425억 달러(약 50조 6,000억원)이며, 2025년에 630억 달러(약 75조 1,000억원)에 이를 것으로 전망하였습니다. 이를 역산하여 추정하면 연평균 10.34%의 빠른 성장을 기록할 것으로 예상됩니다. (라) 자동차 전장 시장자동차 전장 가스켓은 IT기기용 전자파 차폐 가스켓 제품을 자동차 전장 디스플레이 용으로 개발한 제품으로 양산 공급을 진행 중이며, 이를 통해 다양한 자동차 전장 분야의 소재, 부품 개발사업을 추진 중에 있습니다.내연기관 중심의 기계기술 기반 부품으로 제조되던 자동차는 전기차, 수소차 등 환경오염물질을 최소화할 수 있는 방향으로 빠르게 발전하는 추세로 부품의 전장화 또한 가속화되고 있습니다. KOTRA가 2021년 3월 공개한 '미래자동차 글로벌 가치사슬 동향 및 해외 진출전략' 보고서에 따르면 2018년 자동차 전장부품 규모는 4,800억달러이며, 2024년에 7,040억달러 규모에 이를 것으로 전망하였습니다. 이를 역산하여 추정하면 연평균 6.59%의 성장을 기록할 것으로 예상됩니다. (2) 영업의 개황(가) 스마트기기, 네트워크용 장비, 디스플레이 분야의 다양한 제품군 판매를 통해 매출의 안정성과 성장성 추구 당사의 주요 제품군은 다양한 산업에 활용성이 높은 소재부품에 해당하고, 특히 IT분야 소재부품은 최종 고객사에 대한 공급 이력이 중요한 reference로 작용하는 특성이존재합니다. 당사는 설립초기부터 글로벌 IT 고객사에 꾸준히 공급해 왔고, 이를 통한 제품 다각화에 성공하였습니다. 이러한 영업 이력은 파생제품 및 신규제품에 대한 영업활동을 더욱 촉진시킬 수 있는 기반이 되고 있으며, 향후 안정적인 현금흐름과 성장성을 동시에 구축하는데 있어 중요한 역할을
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

수행할 것으로 예상됩니다. (나) 기존 고객사와의 영업 개황 판매절차가 확립되어 매출이 발생되고 있는 주요 제품은 MFA(필름형 박막 안테나), 전자파 차폐 가스켓 및 IT 소재용 점착 테이프입니다. 또, 2021년 신규영업을 통해 발굴한 자동차 전장 가스켓(내장 디스플레이 가스켓)도 동 절차를 거쳐 생산·공급되고 있습니다. 생산 장소는 제품에 따라 국내(본사)와 해외(해외 연결법인)로 구분되어 있고, 공급처 및 직접매출 고객사도 국내, 해외로 나누어져 있기에 각 법인이 유기적으로 커뮤니케이션하여 생산 ·공급하고 있습니다. 또한, 당사 조직 규모가 크지 않고 체계가 단순하여 판매활동 관련 의사결정이 신속하게 이루어지고, 주력제품의 전 공정을 자체 제어 가능하며, 조직간, 법인(연결법인)간 유기적인 협조체계가 구축되어 있습니다. 이러한 장점은 고객사와의 협업 및 개발·판매·양산이 신속하고 효율적으로 이루어지도록 할 뿐 아니라, 코로나19 팬데믹 환경 하에서도 지속 성장 체계를 이어가고 신규 영업을 적극적으로 추진하여 성과를 도출할 수 있는 강력한 경쟁력이 되고 있습니다. (3) 신규판매처 발굴 및 신규제품 판매활동 당사는 주요 제품 판매 수익으로 우수한 인력 영입과 신규 연구개발 및 설비에 투자하여 적극적인 신규 판매처 발굴과 신규제품 판매활동으로 새로운 수익을 창출하는 선순환 구조를 갖추고 있습니다. 2015 - 2016년에 양산체계를 구축하여 2017년부터현재까지 꾸준히 실적을 도출하고 있는 전자파 차폐 가스켓 사업을 기반으로 자금을 확보하여 세계 최초 MFA 개발에 성공하고 2020년부터 첨단소재 제품(필름형 박막 안테나) 중심으로 사업구조를 재편한 것이 좋은 사례입니다. 이후에도 당사는 다양한영역에서 국내, 해외 신규판매처 발굴 활동을 진행하고 있으며, 그 성과가 가시화되고 있습니다. 우수한 인재와 업무 연계체계가 갖추어진 당사는 2020년부터 영업과 연구개발 조직의 긴밀한 협업으로 다양한 신규 프로젝트를 추진하고 있습니다. 주요 프로젝트로는 5G 네트워크 장비용 안테나 소자 개발·양산화 사업, 자동차 전장(내장 디스플레이) 가스켓 개발·양산화 사업, OLED 디스플레이용 복합소재 개발사업 등이 있습니다. 이 중 가스켓 사업은 이미 양산공급 개시되어 2021년 하반기에 매출이 발생하였고, 5G 네트워크 장비 안테나 소자 개발사업과 OLED 디스플레이 복합소재 개발사업 등도 현재 상용화를 위한 연구개발을 추진 중에 있습니다. 당사 신규영업의 특징은 제품을 개발한 뒤 판매처를 발굴하는 방식이 아닌, 이미 거래 중이거나 신규로 개척한 고객사와의 협업을 통해 제품개발과 양산화를 추진한다는 점입니다. 따라서 진행 중인 모든 신규 개발 프로젝트는 이미 판매처가 확보되어 제품개발, 양산 적용 후 신속하게 실적으로 이어진다는 특성이 있습니다. (라) 해외 판매조직 및 판매활동 베트남 및 인도에 위치한 당사 해외 연결법인은 영업 및 생산조직을 중심으로 운영되고 있어 독자적으로 현지 판매활동을 진행하고 있습니다. 조직구성이나 운영방식은 본사와 유사하며, 각각 현지의 최종고객사(글로벌 IT 제조기업)와 직접매출 고객사(현지법인의 1차/2차 공급사)를 판매처로 관리하고 있습니다. 베트남, 인도 외 국가로는 현재 일본, 중국의 소재부품 가공·유통사를 현지 파트너로 하여 판매활동을 진행중입니다. 일본의 파트너사로는 일본 기반의 소재부품 가공ㆍ유통 전문기업인 C사가 있습니다. 또한, 중국의 파트너사로는 C사 중국법인 및 중국 디스플레이 2위 업체 T사가 있습니다. 당사는 C사와의 협력관계를 통해 자동차 전장 가스켓 양산공급 사업을 성공적으로 런칭한 바 있으며, T사향 폴더블 힌지 보호용 소재 등 디스플레이 소재 개발·공급 사업을 기획하는 등 다양한 협력사업을 계획하고 있습니다. 라. 경쟁 현황 (1) 경쟁 상황 당사의 핵심기술은 필름형 패터닝 전자 소자 제조 기술 및 이를 적용한 메탈 포일 안테나(Metal Foil Antenna, MFA) 제조 기술로, 당사는 점착 소재를 포함한 원소재 개발 기술과 함께 상온 프레스를 사용한
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

R2R 공정기술을 가지고 있습니다. 당사의 MFA는 기존의 FPCB 안테나, LDS 안테나 등을 대체하여 스마트기기 안테나로 사용될 수 있으며, 1차 고객사를 통해 최종고객사에 제품을 공급하고 있습니다. (가) MFA, 필름형 박막 안테나 관련 기술 현재 FPCB 안테나 생산의 경우 FPCB의 일반적인 제조공정을 기준으로 판단해 볼 때, 당사의 필름형 박막 안테나에 비해 2배 이상 수준의 원가비중으로 공급하고 있는 것으로 판단됩니다. 획기적인 공정혁신이 도입되지 않는 한, 현 상황에서는 제조에 필수적인 공정 수, 생산 속도 및 기간 등 기존 대비 1/2 이하로 단축하기에는 매우 어려울 것으로 예상됩니다. 또한, FPCB 제조방식은 모든 공정을 전 자동화하는데 있어, 상대적으로 더 많은 제약사항이 존재합니다. 반면에, 당사의 상온 프레스 공정에 의한 R2R 기반 전자동 제조방식은 가격경쟁력의 근원이 되고 있습니다. 즉, 생산원가는 약 2배 이상 경쟁력을 보유하고 있고, 판매 가격은 최소 30% 이상 경쟁력이 있는 상태이며, 제품의 사양 및 종류에 따라 유연한 가격정책을 추진할 수 있습니다. 당사에서 개발된 기술제품은 기존 제품보다 우수한 성능을 충족하고, 기존 제품에서 발생되는 문제점을 개선했을 뿐만 아니라 원가경쟁력이 있는, 대체 소재 기술제품으로 포지셔닝 되고 있습니다. 필름형 박막 안테나는 기존 제품의 부품단가 인하압력 해소가 가능할 뿐 아니라 스마트폰 내부의 곡면부 접착성 이슈와 A/S 과정에서 터치패널과 분리/해체가 어려운 이슈를 해결할 수 있는 제품입니다. 당사에 대한 최종 고객사(End-user)는 완제품의 이슈 해결을 위해 함께 협력하는 파트너로서, 당사의 공급 제품의 적용을 확대하고 있습니다. 당사는 신개념의 혁신적인 공정 기술을 적용하여 '세계 최초의 필름형 박막 안테나' 제품의 성능 및 가격경쟁력을 확보하였습니다. (無 에칭 패턴화) 코팅-합지-타발 공정을 이용한 안테나 패터닝 및 전공정 자동화를 위한 R2R 공정설계 기술·노하우를 기반으로 공정 혁신 및 제품 차별화를 구현하였습니다. (상온 프레스 가공) 점접착 소재 기술 · 노하우를 기반으로 안테나의 필름층 소재 선택 다양화 실현, 폴리이미드를 기재로 사용해야 하는 기존의 한계를 극복했습니다. (공정단축) 기존 FPCB 제조공정 대비 획기적인 공정효율 향상으로, 품질 및 생산성을 향상하고, 독보적인 원가경쟁력을 확보했습니다. (유전율 조절 :) End-user의 다양한 안테나 사양에 실시간 대응 가능하고, 안테나 설계의 자유도를 향상, 기존 FPCB 안테나 대비 저유전율 성능을 구현한 기술제품입니다. (FPCB 안테나 대체) 주파수 대역별 송수신 특성 및 인장강도, 저항 특성, 신뢰성에 대한 고객사 성능평가를 완료하고, 제품 공급 및 매출 실현하였습니다. (나) 전자파 차폐용 가스켓 관련 기술 당사의 가스켓 생산은 원스탑-SCM에 의해 수직계열화 되어 있습니다. 따라서 품질관리가 용이하고 원소재 제조부터 슬리팅 및 임가공까지 제조원가 및 생산효율 통제가 가능한 구조라는 점에서 특징적입니다. 또한, 우수한 복원력을 포함하여 제공되는 다양한 복합기능은 2~3개 부품을 하나로 구현해 내는 효과가 있으며, 이로 인해, 당사의 전자파 차폐 가스켓 제품은 단순한 가스켓 이상의 가치를 고객에게 제공하게 됩니다. 코팅/박막 소재 및 공정 기술 역량을 기반으로 EMI 가스켓 제품의 성능 및 가격경쟁력을 확보하였습니다. ※ acid-free 엠보형 감압성(PSA) 점착 소재를 이용하여 점접착 구조를 형성하고, 불소수지/니켈 코팅처리법을 적용함으로써, 개발/생산된 제품의 부식을 근본적으로 방지할 수 있는 기술제품입니다. ※ 당사에서만 사용하는 독립기포 폴리우레탄 폼을 적용한 제품으로, 타 경쟁제품 대비 우수한 압축, 복원력 및 완충성을 제공할 수 있으며, 도전성 원단을 박막화하여 PU 폼을 감싼 형태로 제작함으로써 그라운드(접지) 기능과 도전성 및 열전도도 특성을 부여, 기술제품 경쟁력을 확보하였습니다. ※ 차폐 소재의 개발과 관련한 코팅/박막(도금),
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

점접착, 프레스 가공 과정을 연속 공정으로 수행할 수 있는 시스템을 적용함으로써, 신속한 제품 생산능력 및 가격 경쟁력이 확보된 기술제품입니다. 마. 신사업 당사의 신규사업은 기존 사업의 유통망을 활용할 수 있고, 기존 사업과 시너지 창출이 가능하여 제품 포트폴리오 구축에 기여할 수 있으며, 무엇보다 해당 산업의 미래 변화에 先 대응 가능한 방향으로 추진하고 있습니다. 또한, 이미 당사에서 확보·보유 중인 기술을 활용하여 자동차 전장 및 첨단 회로소재 사업 분야로 확장하는데 높은 비중을 두고 있습니다.(1) 5G 네트워크용 필름 안테나 및 친환경 metal PCB 사업 5G 네트워크용 필름 안테나(Metal Plastic Antenna / MPA)는 당사의 상온 프레스 공정을 이용한 R2R 기반의 박막 패턴화를 통해 개발이 가능한 기술제품으로, 스마트기기용 필름 안테나 MFA와 함께 세계 최초로 구현한 플래그십 제품입니다. 이를 통해 현재 급속한 매출 성장을 견인하고 있는 MFA 제품이 속한 스마트기기 산업뿐만 아니라 네트워크 산업으로 확대될 것으로 예상합니다. 당사의 3세대 네트워크용 안테나는 4G 대비 5G 중계기 설치 수량이 확대됨에 따라 중계기의 무게와 부피를 최소화하여 공간 제약을 극복하고 경량화를 실현할 수 있습니다. 따라서 금속 패턴화 공정으로 1세대 PCB 안테나와 2세대 플라스틱 안테나의의 성능 및 제조원가 문제를 해결하고 제품의 경량화가 가능한 최초의 제품으로 주목받는 신규 사업입니다. 친환경 metal PCB는 디스플레이 제품에 방열 및 전기 전도 기능을 제공하는 유연 회로제품으로, 기존 금속 PCB를 대체해 온 FPCB 회로를 환경 폐기물을 전혀 발생시키는 않는 친환경 공법으로 제조한 제품입니다. 알루미늄 기판에 상온 프레스 패턴 필름을 합지하여 간단한 공정과 함께 방열특성을 유지할 수 있도록 설계한 회로 소재입니다.당사의 필름형 유연 안테나 MFA 제품으로 FPCB 안테나의 대체를 현실화해 온 것과 같이, 단면(single layer) FPCB 회로 소재를 무에칭 패턴화 공법으로 대체하는 최초의 친환경 유연 회로제품이 될 것으로 예상되는 신규 사업입니다. (2) 디스플레이용 방열 복합시트 사업 및 OLED 디스플레이 복합 소재 사업 단일 층의 점착 테이프를 여러 층의 다층으로 구조화한 복합 시트 제품으로, 기존의 구리 박막 보다 5배 이상 저렴한 알루미늄을 엠보(embo) 테이프를 합지한 복합시트는 디스플레이 분야에 적용 가능한 방열특성과 원가경쟁력을 부여한 소재입니다. OLED 패널의 외부 충격을 흡수하고 발생되는 열을 외부로 용이하게 방출, 모듈 글라스 표면에 Bubble Free로 밀착이 가능하도록 구현하였고, 상용화를 위해 고객사와지속적인 협업을 추진하고 있는 신규 사업입니다. (3) 친환경 및 범용 보호필름 사업 스마트폰, 태블릿, 모니터, TV 등 IT 기기의 완제품 보호용 또는 생산 공정에서 중요부품 보호용(상품성 훼손 방지용)으로 사용되는 PET 기반의 보호 필름 제품입니다. 통상 사용자나 공정 작업자가 보호용 필름을 떼어내고 사용하게 되므로 1회용품의 특성을 지니고 있으며, 재사용이 가능한 PET 소재를 접목하여 24% 탄소저감 효과를 창출하는 친환경 소재입니다.글로벌 IT 제조사가 밀집되어 있으나 전량 수입에 의존하고 있는 인도 시장의 특수성과 당사 인도법인(CH Component)에서 확보한 장기간 필름 코팅 생산설비 및 노하우를 결합할 예정입니다. 이를 통해, 인도 시장을 선점할 뿐만 아니라 재활용 비중별 사용으로 폐기물 배출을 최소화하는 친환경 제품을 선도할 수 있을 것으로 예상되는 신규 사업입니다. (4) 5G 주파수 필터5G 주파수 필터 기술은 인공지능을 기반으로 5G 통신 시스템에 최적화된 성능을 설계하고 패턴을 구현 기술입니다. 5G 통신 품질을 높이기 위한 주파수 상호 간섭 최소화 및 통신사별 주파수 대역 구분을 효율적으로 수행하기 위해, 기지국, 중계기 등 통신 장비에는 안테나와 함께 주파수 필터가 필수적으로 내장되고 있습니다. 현재는 5G 안테나와
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

주파수 필터를 나사 등으로 체결하는 방식으로 적용되고 있고, 안테나 수량만큼 다수의 필터 제작이 필요합니다. 또한, 기계 가공형으로 제조, 주기적인 교체가 필요하여 높은 제조비용, 유지보수 비용이 요구되는 이슈가 존재합니다.당사에서 개발 중인 주파수 필터는 체결이 필요 없는 단일층 금속 시트(sheet) 형태로 제작하여 스티커처럼 탈부착할 수 있으며, 유연한 박막(필름형) 소재로 제조하여 반 영구적인 특성이 있어 제조를 간소화하고 유지보수 비용을 혁신적으로 낮출 수 있는 장점이 있습니다. 당사는 이러한 특성을 이용하여, 필름형 안테나'와 '박막형 주파수 필터'를 결합한 제품의 사업화를 추진하기 위해 그 사업적 가능성을 타진 중인 유연 박막형 회로 소재입니다.
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 사업보고서에서 기재한 미래에 발생할 것으로 예측한 활동 및 사건은 당해공시서류 작성시점의 우리 회사의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다.동 예측정보는 미래의 경영환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다.이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부환경에 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있습니다.당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.결론적으로, 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 당사는 2012년 설립 후 2019년까지 기초소재 제품군과 복합소재 제품군을 중심의 사업을 영위하다가 2020년부터 당사 자체 개발 기술인 첨단소재 기술(상온프레스 패터닝 공정기술)을 근간으로 한 친환경 유연 박막 안테나 제품을 출시, 공급하여 본격적인 사업화를 개시하였습니다. 친환경 유연 안테나 제품은 차별화된 기술, 품질 및 가격 경쟁력을 바탕으로 출시 첫해인 2020년부터 시장에서 빠르게 자리를 잡아가고 있으며, 당사의 성장을 견인하는중입니다. 2022년말 유동자산은 전년대비 11,446백만원 증가한 37,186백만원이며, 비유동자산은 전년대비 15,371백만원 증가한 45,116백만원 입니다.2022년말 유동부채는 전년대비 2,833백만원 감소한 9,337백만원이며, 비유동부채는 전년대비 1,105백만원 증가한 8,850백만원 입니다.2022년말 자본총계는 전년대비 28,545백만원 증가한 64,115백만원 입니다. 3. 재무상태 및 영업실적(연결 기준) 가. 재무상태 (단위: 백만원, %) 구 분 제11기(2022년) 제10기(2021년) 증감 증감율 자산 [유동자산] [비유동자산] 자산총계 부채 [유동부채] [비유동부채] 부채총계 자본 [자본금] [자본잉여금] [기타자본항목] [기타포괄손익누계액] [이익잉여금] 자본총계 주1) 상기 내용은 K-IFRS 기준에 따른 연결기준으로 작성되었습니다.주2) 상기 요약 재무제표는 '주주총회 승인 전 재무제표'이며, 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유를 반영할 예정입니다. 나. 영업실적 (단위: 백만원, %) 구 분 제11기(2022년) 제10기(2021년) 증감 증감율 매출액 판매비와관리비 영업이익(손실) 적자전환 당기순이익(손실) 적자전환 주1) 상기 내용은 K-IFRS 기준에 따른 연결기준으로 작성되었습니다.주2) 상기 요약 재무제표는 '주주총회 승인 전 재무제표'이며, 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유를 반영할 예정입니다. 다. 신규 사업 및 중단 사업 당사는 2023년 2월 28일자로 주식회사 메인일렉콤의 폴리우레탄 사업부문에 대한 영업양수도를 완료하였습니다. 당사는 이를 통해 폴리우레탄 소재에 대한 수직계열화를 구축하여 원가경쟁력을 확보하고 및 폴리우레탄 소재를 활용한 신규 제품을 적극적으로 개발/생산할 예정입니다. 4. 유동성 및 자금조달과 지출 당사는 유동성위험을 관리하기 위해서 예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속하여 관찰하면서 유동성위험을 관리하고 있습니다. 가. 유동성 (단위: 백만원, %) 연결기준 산출식 제11기(2022년) 제10기(2021년) 제9기(2020년) 유동비율 (유동자산/유동부채) * 100
아이씨에이치 — [기재정정]사업보고서 (2022.12)

부채비율 (부채총계/자기자본) * 100 현금성자산 13,903백만원 10,343백만원 5,971백만원 차입금의존도 (차입금/총자산)*100 나. 자금의 조달 (단위:천원) 구분 차입처 최장 만기일 연이자율 당기말 전기말 단기차입금 일반차입금 우리은행 일반차입금 기업은행 소계 유동성장기부채 1년 이내 민기일 도래분 (유동성 장기부채) 소계 장기차입금 일반차입금 국민은행 일반차입금 우리은행 일반차입금 기업은행 1년 이내 민기일 도래분 (유동성 장기부채) 소계 합계 5. 부외거래 해당사항이 없습니다. 6. 그 밖에 투자의사 결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 당사의 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항은 Ⅲ. 재무에 관한 사항 3. 연결재무제표 주석을 참조하시기 바랍니다. 나. 환경 및 종업원 등에 관한 사항 당기 중 환경 관련 제재사항은 없습니다.당기 중 주요 핵심인력의 이동사항 등 유의한 종업원 관련 변동사항은 없습니다. 다. 법규상의 규제에 관한 사항 당사의 사업과 관련된 법규상 주요 규제내용은 Ⅱ. 사업의 내용 7. 기타참고사항을 참조하시기 바랍니다. 라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 당사는 파생상품을 활용한 환 헷지는 하지 않는 것을 원칙으로 하고 있습니다.외환리스크 관련 정책은 Ⅵ. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항 다. 이사회 내의 위원회 구성을 참조하시기 바랍니다.
사피엔반도체 — 증권신고서(합병)

II. 형태 합병등 형태 흡수합병 우회상장 여부 해당사항없음 III. 주요일정 이사회 결의일 2023년 06월 30일 계약일 2023년 06월 30일 주주총회를 위한 주주확정일 2023년 11월 27일 승인을 위한 주주총회일 2023년 12월 22일 주식매수청구권행사 기간 및 가격 시작일 2023년 12월 22일 종료일 2024년 01월 11일 (주식매수청구가격-회사제시) 합병법인: 17,865원피합병법인: 2,084원 합병기일 등 2024년 01월 24일
사피엔반도체 — 증권신고서(합병)

IV. 평가 및 신주배정 등 (단위 : 원, 주) 비율 또는 가액 합병비율: (주)사피엔반도체 : 하나머스트7호기업인수목적(주) = 1:0.1119482(하나머스트7호기업인수목적(주)의 기명식 보통주식 1주당 (주)사피엔반도체의 기명식 보통주식 0.1119482주)합병가액: (주)사피엔반도체 1주당 17,865원 / 하나머스트7호기업인수목적(주) 1주당 2,000원 외부평가기관 삼도회계법인 발행증권 종류 수량 액면가액 모집(매출)가액 모집(매출)총액 기명식보통주 지급 교부금 등 해당사항 없음