chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
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기타 음향사업외 영업부문 기타 마. 판매방법 및 조건 [음향 사업부문]당사는 ODM 방식의 영업형태를 구성하고 있으며 외화결제가 95%이상을 차지하고 있습니다. 바. 판매전략 [음향 사업부문] 당사는 ODM/OEM 주문생산 방식으로 판매하므로 당사의 판매전략은 당사의 영업전략과 동일합니다 사. 수주현황 [음향 사업부문]당사는 다품종 소량생산으로 고객사로부터 이어폰 및 헤드폰등은 2개월분에 대한 수주가 발생하며 해당기간동안 전 물량이 납품되어 해당기간 수주에 대한 잔고는 발생하지 않습니다. 따라서 상기의 수주상황표는 별도로 작성하지 않았습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 위험관리 회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험, 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한금융위험에 노출되어 있습니다. 회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 1) 외환위험회사의 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매, 구매 및 차입에 대해 환위험에 노출되어 있습니다. 이러한 거래들이 표시되는 주된 통화는 USD, JPY 등 입니다. 또한 회사는 외화로 표시된 채무의 환노출 위험을 주기적으로 평가, 관리 및 보고하고 있습니다. 2) 가격위험회사는 유동성관리 및 영업상의 필요 등으로 상장 및 비상장주식을 포함하는 지분증권에 투자하고 있습니다.연결회사는 이를 위하여 하나 이상의 직접적 또는 간접적 투자수단을 이용하고 있으며 당기말과 전기말 현재 회사의 지분증권투자(종속기업 및 관계기업 제외)의 장부가액은 각각 6,623백만원 및 171백만원 입 니다. 당기말 현재 회사가 보유중인 케이에이치건설 주식회사 주식은 한국거래소에서 거래가 정지중이며, 회사는 보고기간종료일 현재 그 외의 상장주식을 보유하고 있지 않습니다. 3) 이자율 위험 이자율 위험은 미래의 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험을 뜻하며, 이는 변동금리부 조건의 차입금에서 발생하고 있습니다. 연결회사의 이자율 위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 연결회사는 보고기간말 현재 변동금리부 차입금을 보유하고 있으므로 이자율 상승시순이자비용이 증가합니다. 보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 10bp 변동시 연결회사의 세후이익 및 자본에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다. (단위 : 천원) 지수 세후 이익에 대한 영향 자본에 대한 영향 당기 전기 당기 전기 상승 시 하락 시 4) 신용위험 신용위험은 연결회사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 연결회사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다. 연결회사의 신용위험의 양적 정보는 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 계정과목 당기말 전기말 현금성자산(*1) 단기금융상품 매출채권 당기손익-공정가치금융자산 기타포괄손익-공정가치금융자산 미수금 단기대여금 미수수익 파생금융자산 장기미수금 장기금융상품 장기대여금 기타금융자산 합계(신용위험 최대노출정도) (*1) 재무상태표의 "현금및현금성자산"에서 직접 보유하고 있는 현금을 차감하였습니다. 5) 유동성 위험 연결회사의 당기말 현재 금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기 분석은 다음과 같습니다. 다음의 표에 표시된 금액은 이자지급액을 포함하고 현재가치로 할인되지 않은 계약상 명목현금흐름을 의미합니다. (단위:천원) 계정과목 1년미만 1년이상 5년미만 5년이상 합계 매입채무 기타금융부채 단기차입금 장기차입금 리스부채 (단위 : 천원) 전기말 1년미만 1년이상 5년미만 5년이상 합계 매입채무 기타금융부채 단기차입금 파생금융부채(*2) 전환사채(*1) 리스부채 (*1) 전환사채는 발행일로부터 1년 이후
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조기상환청구권이 있는 경우 유동부채로 분류하였으며, 조기상환청구권이 행사되지 않은 경우의 현금흐름을 표시하였습니다.(*2) 파생금융부채는 관계회사가 발행한 전환상환우선주에 대한 풋옵션의무약정과 관련하여 풋옵션평가금액 및 풋옵션권리자가 매수할 금액을 포함하고 있습니다. 나. 파생거래 1) 파생상품 내역 (단위:천원) 구 분 당기말 전기말 파생상품자산 10회전환사채 매도청구권(*1) 파생상품부채 매수청구권(*2) (*1) 메리츠증권 주식회사를 대상으로 발행한 제10회 전환사채의 제3자 지정 매도청구권(Call Option)의 옵션평가금액으로, 당기 중 기한이익 상실 통보에 따라 전환사채를 조기상환함으로써 제거되었습니다.(*2) 관계기업인 케이에이치필룩스 주식회사가 전기 중 메리츠증권 주식회사를 대상으로 발행한 전환상환우선주에 관한 회사의 매수청구권(Put Option)의 의무에 관한 옵션평가금액으로, 당기 중 메리츠증권 주식회사(풋옵션권리자)가 회사에 매수청구권을 행사함에 따라 해당 전환상환우선주를 취득하였습니다(주석 9 참조) 2) 당기 중 발생한 파생상품관련 손익은 없습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 연구개발조직 연구소 조직도.jpg 연구소 조직도 ■ 업무 내용 수 행 업 무 -기구 Team : 음향기기 신제품 개발, 기구 설계-음향 Team : 음향기기 신제품 개발, 음향 설계-H/W Team : H/W개발-S/W Team : S/W 개발 및 설계-기술관리 Team : 기술관리-개발품질 Team : 환경 유해 물질 신뢰성 개발 품질 관리-디자인 Team : 제품디자인 나. 연구개발비용 (단위:백만원,%) 구분 2023년 당기(제36기) 2022년(제35기) 2021년 (제34기) 2020년(제33기) 비고 비용처리 판관비 합 계 매출액 대비 비율 다. 연구개발인원현황 (단위:명) 직위 기초(2023년 기초) 증가 감소 기말(2023년 당기말) 비고 연구개발 수석연구원 책임연구원 선임연구원 연구원 과장 대리 주임 합계 주1) 연구개발인력에서 임원은 제외 라. 연구개발실적 및 진행상황 주) 현재 개발진행중인 내용 중 일부는 대외비 문제로 표기하지 아니하였습니다. 마. 지적소유권 구분 내용 권리자 등록일 등록번호 비고 특허권 동공움직임을 이용한 음주,마약진단시스템 삼본정밀전자(주) 양수 적외선을 이용한 셀프카메라 삼본정밀전자(주) 스피커용 진동판 삼본정밀전자(주) 오촬영방지 홍채카메라 조립체 삼본정밀전자(주) 해드폰 조립체 삼본정밀전자(주) 블록화명령을 이용한 오디오 기능을 제어하는 터치패드슬라인드기반 오디오기기및 휴대용 전가자기기 삼본정밀전자(주) 이어폰용 케이블 권선기구 삼본정밀전자(주) 음향필터가 설치된 이어피스 및 이어폰 삼본정밀전자(주) 헤드폰 장치 삼본정밀전자(주) 상표권 CI등록 삼본정밀전자(주) CI등록 삼본정밀전자(주) CI등록 삼본정밀전자(주) CI등록 삼본정밀전자(주) CI등록 삼본정밀전자(주) CI등록 삼본정밀전자(주) 7. 기타 참고사항 가. 사업부문별 사업의 내용 [음향 사업부문]a. 산업의 특성 이어폰/헤드폰은 음향기기 특성상 진동판 및 드라이버 제조 기술수준 등에 따라 음질의 뚜렷한 차이가 발생하게 되고 기기마다 고유의 소리영역이 존재하며, 착용감에 있어서도 기술 노하우가 필요합니다. 따라서 이에 대한 소비자들의 선호도가 분명하여, 고급제품부터 저가형 제품까지 가격 편차가 100배 이상 나기도 합니다. 이어폰/헤드폰 시장은 크게 스마트폰에 In-box되어 공급되는 번들시장(Before market)과 별매품으로 판매되는 단독상품(After market) 시장으로 구분할 수 있으며, 단독상품용 시장이 커짐에 따라 이어폰/헤드폰은 이제 전자기기 소모품이 아닌 하나의 소장품으로 자리 잡고 있으며, 최근에는 유선제품에서 블루투스 기능을 탑재한 무선제품으로 시장 트랜드가 변화하며 고속 성장세를 보이고 있습니다. 이어폰 중 소수 마니아 층을 겨냥하는 하이엔드급 제품은 유럽, 일본 등지에서 생산되며 일반적인 이어폰은 중국, 베트남 등지에서 생산됩니다. 이어폰/헤드폰의 제조공정은 섬세한
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수작업이 많이 요구되고 다품종 소량생산임으로 컨베이어 시스템 보다 팀 단위로 셀 방식으로 생산합니다. 이러한 제조 특성상 선진국의 일부 최고급 메이커의 제조공장을 제외한 대다수 제조공장들은 중국 및 베트남 등 노동력이 저렴한 국가로 이전하였습니다. 현재 제조원가 및 생산여건의 장점으로 인하여 중국의 생산량이 가장 높습니다. b. 산업의 성장성이어폰/헤드폰의 수요는 스마트폰등 혁신적인 제품이 개발되어 대중화 될 때마다 판매량이 계단형으로 누적 증가하는 특징이 있습니다. 그리고 소득이 증가 할수록 소비자들은 저가제품에서 고가의 제품으로 이동합니다. 최근에는 음향기기의 성능이 더욱 강화되고 다양한 기능을 갖춘 제품들이 출시되고 있습니다. 소비자들의 보다 고음질의 음악 청취와 더불어 다양한 기능에 대한 요구도가 증가되면서, 기존의 단순 청취 기능에서 혁신적인 신기술로 제조된 이어폰 수요는 더욱 증가하고 있습니다. 향후 완전 무선 기능과 추가 기능이 결합된 제품이 개발되어 다양한 용도와 기능을 요구하는 고객의 니즈에 부합하는 제품의 출시는 개인용 액세서리 전자제품 시장의 성장을 이끌어 나갈 것으로 전망되고 있어, 향후 이어폰과 헤드폰의 시장전망도 매우 밝은 것으로 평가를 받고 있습니다.c. 경쟁상황최근 중국내 생산업체들의 저가 공세, 원가 경쟁력을 무기로 동 시장을 잠식하고 있습니다. 당사는 글로벌브랜드 수준의 품질 수준과 기술 경쟁력, 자사 해외 현지법인 원가 경쟁력 등을 무기로 중국내 생산업체의 거센 압력에 대응하고 있습니다. 글로벌 브랜드 업체들은 경쟁력 있는 제조원가와 함께 브랜드 수준을 충족시키는 음질수준을 가진 업체를 찾고 있는데, 당사의 기술경쟁력, 품질수준, 원가 경쟁력 등이 글로벌 브랜드에서 요구하는 조건을 정확하게 충족시키고 있습니다. 글로벌 브랜드들은 업체마다 고음 혹은 저음 영역에서 선호하는 음색이 각기 다른데 당사에서 제조하는 이어폰/헤드폰이 JVC KENWOOD Corporation, Audio-Technica Corporation과 NTT SONORITY에서 원하는 소리를 제공할 기술수준을 가지고 있습니다. 또한 애플사의 에어팟 출시 이후 무선 중심으로 개편되고 있는 글로벌 시장의 트렌드에 맞춰 기술 연구진 보강, 중국 및 필리핀 생산시설 개편을 통해 높은 기술경쟁력 및 원가경쟁력을 갖추고 있습니다. d. 시장의 안정성당사는 JVC KENWOOD Corporation, Audio-Technica Corporation과 NTT SONORITY사에 납품하는 제품에 대한 설계 및 개발인력을 확보하고 있으며 해외공장의 안정적인 생산능력을 보유하고 있습니다. 또한 각 사와의 오랜 협력관계를 통한 상호간의 긴밀한 협력체계를 유지하고 있습니다. 이에 따라 JVC KENWOOD Corporation, Audio-Technica Corporation과 NTT SONORITY사와의 관계유지는 지속적으로 유지될 것입니다. 또한, 기존 ODM/OEM 사업뿐만 아니라 자사모델 개발을 통한 신규 BUYER 유치, 국내외 시장 진출 등 매출처 다변화등에 주력하고 있습니다.e. 수요전망 일반 무선 타입 및 완전 무선 이어폰 타입은 매년 수요가 증가하는 추세입니다. 유선 타입의 장점인 고음질을 기술의 발달로 무선 타입에서도 구현됨과 동시에 주변 소음을 차단하는 노이즈 캔슬링 기술까지 더해지면서 노이즈 캔슬링을 적용한 애플사의 에어팟 출시로 소니등이 장악해왔던 무선 이어폰 시장을 장악함과 동시에 수요를 폭발적으로 증가시켰습니다. 애플사에서 성공적으로 무선 이어폰 시장을 확대하면서 무선이어폰 수요가 급격히 커질것으로 전망되고 있습니다. 국내외 주요 휴대폰 단말기업체, 이동통신업체들과 높은 기술력을 보유한 중소기업들도 시장에 뛰어드는 등 이어셋 및 헤드셋시장은 빠르게 확대될 것으로 전망됩니다. f. 관련 법령 또는 정부의 규제등당사가 제조, 판매하는 제품은 전자제품 및 부품으로써 국제적인 규제는 없으나, 전자제품에 포함된 유해물질 사용에 대한 규제(RoHS)를 적용 받고 있습니다. RoHS는 2002년 10월 유럽의회와 유럽각료
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이사회가 발표한 전자부품유해물질지침, 전자제품폐기물지침에 따라, 2006년 7월 1일부터 카드늄(Cd), 납(Pb), 수은(Hg), 6가 크롬(Cr6+), 브롬계 난연제(PBB)의 사용을 금지하였습니다. 당사는 RoHS등의 환경규제에 적절히 대응하고 있으며, 고객사에서 요구하는 환경기준에 부합되는 환경관리시스템을 구축하여 운영하고 있습니다. 나. 조직도 제목 없음.jpg 조직도
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의 본 자료는 미래에 대한 "예측정보"를 포함할 수 있습니다. 이는 과거가 아닌 미래에 사건과 관계된 것으로 회사의 향후 예상되는 경영현황 및 재무실적을 의미하고, 표현상으로는 '예상', '예정', '전망', '계획', '기대' 등과 같은 단어를 포함합니다. "예측정보"는 그 성격상 불확실한 사건들을 언급하는데, 회사의 향후 경영현황 및 재무실적에 긍정적 또는 부정적으로 영향을 미칠 수 있는 불확실성에는 다음과 같은 것들이 포함됩니다.① 환율, 이자율 등의 변동을 포함한 국내외 금융시장의 동향② 사업의 처분, 매수 등을 포함한 회사의 전략적인 의사결정③ 회사가 영위하는 주요사업 분야의 예상치 못한 급격한 여건변화④ 기타 경영현황 및 재무실적에 영향을 미칠 수 있는 국내외적 변화이러한 불확실성으로 인해 회사의 실제 미래실적은 "예측정보"에 명시적 또는 묵시적으로 포함된 내용과 중대한 차이가 있을 수 있음을 양지하시기 바랍니다. 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 경영진단의 개요 회사의 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표 및 부속명세서에 대하여도 면밀히 검토하였습니다. 경영활동에 중대한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대하여는 그 내용을 면밀히 검토하는 등 적정한 방법으로 회사경영에 대한 내용을 진단하였습니다.2023년은 세계 경제는 글로벌 금융위기 우려, 러시아-우크라이나 전쟁 및 원자재ㆍ에너지 공급 불안정 등으로 불확실성이 확대되고, 인플레이션 우려로 인한 금리 인상 및 환율변동성 증가, 미/중 무역분쟁 등으로 심화되었습니다.이러한 영향으로 2023년도 당사 매출액은 99억원으로 전기대비 20.8% 감소하였으며, 영업손실 88억으로 전기대비 199.48% 증가하였습니다. 이는 경기악화 및 경쟁심화로 인한 수주물량의 감소가 가장 큰 원인입니다.당사는 매년 종속기업 및 관계기업에 대한 손상평가 결과, 손상차손 및 지분법이익 1,288억원을 연결재무제표에 반영였습니다. 그로 인해 당기순이익은 778억원으로 전년대비 흑자 전환하였습니다.2024년은 세계 경제의 변동성 확대 및 하방리스크 등으로 더욱 어려운 경영환경이 예상되며, 이에 대응하여 당사는 매출 및 원재료 수급 및, 재고관리 등에서의 리스크 관리에 만전을 기하고 신제품개발 등을 통해 실적이 개선되도록 최선의 노력을 기울이겠습니다. 3. 재무상태 및 영업실적 등 가. 재무상태 요약 연결 재무상태표(K-IFRS기준) (단위 : 원) 과 목 제 36기 제 35기 증감율 자 산
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 가. 사업 개황 당사는 중소ㆍ벤처기업에 대한 투자금융을 제공하는 벤처캐피탈(Venture Capital, VC)로 벤처투자촉진에 관한 법률에 의거 중소벤처기업부에 등록된 벤처투자회사이며, 벤처투자조합등 조합결성을 통한 창업초기 기업투자 운영을 주력 사업으로 영위하고 있습니다. 벤처캐피탈은 잠재적으로 기술력이 높지만 자본과 경영여건이 취약한 연구개발, 기업설립 초기단계에 있는 벤처기업에게 자금과 경영서비스 등을 제공하고 나중에 인수합병(M), 상장(IPO)등을 통해서 투자자금을 회수하는 금융자본이며 동시에 금융회사라고 할 수 있습니다. 특히 벤처캐피탈은 은행과 같은 자금 대출이 아닌 벤처기업에 대한 지분투자방식의 대표적인 투자자로서 벤처기업의 혁신을 이끄는 중요한기능을 수행합니다. 나 . 사업의 구조 당사의 사업구조는 크게 펀드조성(자금모집), 투자 및 관리, 투자회수로 이어지는 단계로 이루어져 있으며, 추가로 투자재산의 분배 및 해산으로 나누어 볼 수 있습니다. 벤처캐피탈 사업구조도.jpg 벤처캐피탈 사업구조도 1. 펀드조성(자금모집) 방식벤처캐피탈의 투자활동의 시작은 투자재원의 조달입니다. 조합 설립의 출자자인 조합원은 정책기관, 금융기관 등으로 구분할 수 있으며, 이 중 조합 설립에 가장 큰 역할을 하는 주요 출자자는 정책기관이라고 할 수 있습니다. 정책자금의 출자는 일회성의 지원이 아닌 정책적인 지원사항으로 벤처기업의 특성상높은 리스크와 상대적으로 긴 장기간의 투자를 요한다는 점에서 자금조달의 어려운 부분을 정책지원을 통해서 지원하고 있다고 할 수 있습니다. 이 외에도 각종 연기금 및 지방단치단체 등의 자금이 있으며 개인 및 기관투자자 등도 유한책임조합원(LP)으로서 조합 출자를 통해 조합원으로 참여하게 됩니다. 2. 투자 및 관리 방식 조합 및 펀드의 결성을 통해 모집된 자금은 해당 조합의 설립에 따른 규약 또는 정관을 통해서 조합 결성 시 설정된 주요 투자 분야에 투자를 집행하게 됩니다. 각 조합 및 펀드는 설립 시 운용인력이 선임됩니다. 투자심사인력은 차세대 유망기술, 신사업 수요, 전략적 제휴기업, 벤처관련 기관 등의 산업적인 부분과 인적 네트워크 등을 활용하여 투자대상을 발굴하게 되며 대상 기업의 기술, 사업화능력, 재무적요인 등 다방면의 검토 및 심사를 거쳐 투자를 집행하게 됩니다. 투자 이후 투자기업의 사후관리는 투자자산 운영에 있어 중요한 요소로서, 중소 ㆍ 벤처기업이라는 투자대상의 특성상 지속적인 관리가 필요합니다. 특히 중소ㆍ벤처기업의 경우 사업확장 및 해외진출 등 경영 및 제반 요소에 있어 역량이 부족한 단계로 당사 및 심사역이 파트너로서 투자 기업의 경영 및 관리에 도움을 제공하며, 추가적인 전략적 파트너(SI) 및 재무적 파트너(FI) 주선을 통해 기업의 성장에 도움을 주게 됩니다. 3. 투자회수 방식 투자조합 및 펀드의 투자자금 회수의 주요경로로는 기업공개(IPO), M, Secondary Market 등이 있습니다. 기업공개는 유가증권시장 또는 코스닥시장에 투자기업을 상장하여 투자자금을 회수하는 방법으로 상장에 따른 높은 수익률 등을 고려 시 가장 선호되는 방법이라고 할 수 있으나, 기업 공개에 이르기까지 많은 시간 및 다양한 절차가 필요하며 상대적으로 상장 성공률은 높지 않다고 할 수 있습니다. M 기존 시장의 확대, 신시장 개척 등 성장전략의 일환으로 인수를 원하는 기업에 투자기업을 매각함으로써 투자자금을 회수하는 방법을 말하며, Secondary Market을 통한 자금 회수는 투자지분을 다른 벤처투자자 등에게 매각하여 자금을 회수하는 방법입니다. 4. 배분 및 해산 방식조합 및 펀드 재산의 투자 등으로부터 발생하는 수익 및 출자원금은 조합의 조합원 총회의 결의에 따라 분배하게 되며, 조합원에게 배분하는 재산의 원천은 조합재산에서 조합운영비 및 업무집행조합원에 대한 성과보수를 제외한 잔여재산을 조합원의 출자좌수에 비례하여 배분하게 됩니다. 또한 조합의 손실이 발생할 경우 손실금의 배분은 업무집행조합원에게 지급해야 하는 금액을 공제 후
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조합출자금 총액에 미달하는 경우 조합원 별 출자비율에 따라 손실금을 배분하게 되며, 추가로 규약에 업무집행조합원 등의 우선손실충당 규정이 있을 시 우선손실충당 비율을 고려하여 산정ㆍ 배분하게 됩니다. 조합 및 펀드는 규약에 의거하여 설립 시 존속기간을 정하게 되며, 존속기간이 만료되면 해산하게 되며 또한 규약에 정함에 따라 존속기간 전에도 해산이 가능합니다. 해산은 조합원 총회의 특별결의 또는 전체 동의를 얻은 후 투자조합은 해산계획을 중소벤처기업부에 제출하고, 해산을 완료하게 됩니다. 2. 영업의 현황 가. 영업의 개황 당사는 1999년 11월에 성장유망 중소ㆍ벤처기업에 대한 투자와 가치증대를 통한 우량기업 육성, 벤처투자를 통한 미래핵심 성장산업의 가치 창출로 우리나라 경제 발전에 대한 기여, 그리고 안정적인 펀드투자운용을 통한 출자자 수익 창출 등의 설립 목적을 가지고 '중소기업창업투자회사' 형태로 설립되었습니다.1999년 100억원 규모의 1호 투자조합 결성을 시작으로, 보고서 작성일 기준 벤처투자조합 18개를 운용하고 있으며, 총 출자약정액은 6,207억원으로, 안정적이고 지속적인 투자재원 확보를 이어가고 있습니다. 나. 영업의 종류 1. 영업실적 (단위 : 백만원 ) 구분 제25기(2023년) 제24기(2022년) 제23기(2021년) 제22기(2020년) 금액 비중 금액 비중 금액 비중 금액 비중 관계기업수익 관리보수 성과보수 지분법이익 소계 운용투자수익 이자수익 평가수익 배당수익 소계 합 계 2. 운용 중인 조합 현황 (단위 : 백만원 ) 구 분 설립(등록)일 해산(청산)일 약정금액 납입금액 2014 에이치비 벤처투자조합(주1) 2015 에이치비기술사업화벤처투자조합(주2) 에이치비성장지원엠앤에이투자조합(주3) HB유망서비스산업투자조합(주4) HB청년창업투자조합 HB-KIS 2018 투자조합(주5) HB-KIS 2019 투자조합 2019 HB일자리기술금융투자조합 2019 HB성장지원투자조합 2021 HB 반도체 세컨더리 투자조합(주6) 2021 HB뉴딜서비스투자조합 에이치비 디지털 혁신 성장 투자조합 2022 HB 인바디 IBK 혁신솔루션 투자조합 에이치비 글로벌 핀테크 투자조합 에이치비 핀테크 데이터 투자조합 에이치비 디지털 혁신 성장 2호 투자조합 신한 에이치비 웰니스 1호 투자조합 에이치비딥테크상생투자조합 합 계 주1) 2014 에이치비 투자조합은 2022년 02월 26일 해산일이 도래하였으나, 잔여 자산의 처분을 위 하여 2022년 03월 23일과 2023년 02월 22일에 각각 임시조합원 총회의 결의를 통하여 각 1년 씩 총 2년의 청산 기간을 부여 받았으며, 2024년 02월 26일에 청산완료하였습니다.주2) 2015 에이치비기술사업화벤처투자조합은 2023년 08월 30일 해산일 도래하였으나, 잔여 자산 의 처분을 위하여 2023년 09월 22일 임시조합원 총회의 결의를 통하여 1년의 청산 기간을 부 여 받았으며, 2024년 08월 30일에 청산될 예정입니다.주3) 에이치비성장지원엠앤에이투자조합은 2023년 10월 27일 해산일 도래함에 따라, 잔여 자산 처 분을 위하여 2023년 11월 16일 임시조합원 총회의 결의를 통하여 1년의 청산 기간을 부여 받 아 2024년 10월 27일에 청산될 예정입니다.주4) HB 유망서비스 투자조합은 2023년 12월 21일 해산일이 도래함에 따라, 잔여 자산의 처분을 위하여 2024년 01월 19일 임시조합원 총회의 결의를 통하여 1년의 청산 기간을 부여 받았으 며, 2024년 12월 20일에 청산될 예정입니다.주5) HB-KIS 2018 투자조합은 2023년 10월 18일 해산일 도래함에 따라, 잔여 자산의 처분을 위하 여 2023년 11월 01일 임시조합원 총회의 결의를 통하여 1년의 청산 기간을 부여 받아 2024년 10월 18일에 청산될 예정입니다.주6) 2021 반도체 세컨더리 투자조합은 잔여재산 분배가 완료된 상태입니다. 3. 조직도 에이치비인베스트먼트(주) 조직도.jpg 에이치비인베스트먼트(주) 조직도 다. 자금 조달 및 운용실적 (1)
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자금조달실적 (단위 : 천원 ) 구분 제25기(2023년) 제24기(2022년) 제23기(2021년) 제22기(2020년) 금액 비중 금액 비중 금액 비중 금액 비중 자본 자본금 자본조정 자본잉여금 기타포괄손익누계 이익잉여금 부채 기타차입금 기타부채 합 계 ※ 당기 중 부채를 통한 자금 조달 실적이 없습니다.(2) 자금운용실적 (단위 : 천원 ) 구분 제25기(2023년) 제24기(2022년) 제23기(2021년) 제22기(2020년) 금액 비중 금액 비중 금액 비중 금액 비중 주식(출자금포함) 사채 대출금 유형자산 현금과예금 기 타 합 계 3. 파생상품거래 현황 당사는 보고서 작성 기준일 현재 해당사항 없습니다. 4. 영업설비 가. 지점 등 설치 현황 당사는 보고서 작성 기준일 현재 해당사항 없습니다. 나. 영업설비 등 현황 당사는 보고서 작성 기준일 현재 해당사항 없습니다. 5. 재무건전성 등 기타 참고사항 가. 재무안정성 당사의 유동비율은 2020년 1,268.26%, 2021년 785.36%, 2022년 519.88%, 2023년325.58%로 감소하였고, 부채비율은 2020년 4.20%, 2021년 7.51%, 2022년 10.03%, 2023년 11.80%대로 증가하였습니다. 이는 리스부채, 이연법인세 부채 및 종업원급여 부채에 따른 영향이며, 당사는 재무적 안정성을 지속적으로 유지하고 있습니다. [안정성 지표] 구분 제25기(2023년) 제24기(2022년) 제23기(2021년) 제22기(2020년) 유동비율 부채비율 차입금의존도(주) 주) 차입금의존도는 각 시점별 리스부채잔액을 각 시점별 자산총액으로 나누어 산출하였 습니다. 나. 재무성장성 당사와 같은 벤처캐피탈 업체는 경제 및 산업환경과 주식시장에 민감하고 투자기업의 경영성과가 유동적이므로 매년 영업수익 및 순이익이 급변할 가능성이 상존합니다. 당사는 투자조합 결성을 통해 매출성장세를 유지하고 있으며 이를 바탕으로 지속적인 이익을 시현하고 있습니다. 특히 조합 투자자산의 가치 증가로 인해 발생한 지분법이익의 영향으로 영업수익증감률이 2021년 6.29%, 2022년 39.39%, 2023년 28.80%로 지속으로 성장하고 있습니다. 또한 순이익증감률도 2021년 16.76%, 2022년 22.90%, 2023년 로 지속적으로 크게 성장하고 있으며, 운용중인 조합의 성공적인 운용을 통한 재무 성장성을 기대하고 있습니다. [성장성 지표] 구분 제25기(2023년) 제24기(2022년) 제23기(2021년) 제22기(2020년) 영업수익증감률 영업이익증감률 순이익증감률 다. 재무위험관리 당사의 재무위험관리는 영업활동에서 파생되는 시장위험, 신용위험 및 유동성 위험을 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 당사는 이를 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 재무위험 관리정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다.당사의 재무위험관리의 주요 대상인 금융자산은 현금및현금성자산, 단기금융상품, 당기손익-공정가치측정금융자산, 대출채권 등으로 구성되어 있으며, 금융부채는 매입채무 및 기타채무 등으로 구성되어 있습니다. (1) 시장위험(가) 환율변동위험당기말 및 전기말 회사는 환율위험에 노출되어 있는 유의적인 자산ㆍ부채가 존재하지 않습니다. (나) 이자율위험당사는 시장금리 변동으로 인한 재무상태표 항목의 가치변동(공정가치) 위험과 투자 및 재무활동으로부터 발생하는 이자수익, 비용의 현금흐름이 변동될 위험으로 정의할 수 있습니다. 이러한 당사의 이자율 변동위험은 주로 예금 및 변동금리부 차입금에서 비롯되며,당사는 이자율변동으로 인한 불확실성과 금융비용의 최소화를 위한 정책을 수립 및 운용하고 있습니다.당사는 외부차입을 최소화하는 재무정책을 통해 이자율 위험의 발생을 제한하고 있으며, 주기적인 금리 동향 모니터링 및 대응 방안 수립을 통해 이자율 위험을 관리하고 있습니다. (2) 신용위험신용위험은 거래상대방의 채무불이행에 따른 자산가치의 잠재적 손실가능성이며, 이는 고객 또는 다른 회사에 대한 예치금, 유가증권, 대출채권 등의 자산에서 발생됩니다.
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신용위험관리의 목적은 여신 프로세스에서 이루어지는 신용평점 및 신용등급의 설정과 여신심사를 통하여 자산의 건전성을 도모하고 신용리스크를 계량화하여 정기적으로 관리함으로써 당사의 건전성을 훼손하는 과도한 위험을 회피하기 위함입니다.당기말 및 전기말 현재 신용위험을 갖고 있는 금융자산의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유동자산 현금성자산 상각후원가 측정 금융자산 계약자산 합계 (3) 유동성위험유동성 위험이란 자금조달기간과 운용기간의 불일치 또는 예기치 않은 자금의 유출입등으로 일시적인 자금부족사태가 발생하여 지급불능사태에 직면하거나 자금부족해소를 위해 고금리 조달, 보유 자산의 불리한 매각 등으로 인해 손실을 입을 수 있는 가능성으로 정의됩니다. 자금의 조달기간과 운용기간의 불일치를 적정수준으로 관리하여 시장 유동성 경색에따른 지급불능 위험을 방지함으로써 안정적인 수익기반을 구축하고 자산의 최적 배분에 기여함을 목적으로 합니다. 자금의 유출입에 영향을 미치는 모든 자산 및 부채를 관리대상으로 하며, 자산의 약정만기와 부채의 약정만기의 불일치를 나타내는 유동성 GAP을 관리 대상지표로 설정 운용하고 있습니다. 다만, 당사는 외부차입 등 자금 조달측면에서의 유동성 위험이 극히 낮음에 따라, 자금부족사태 및 지급불능사태에 직면할 가능성은 매우 낮을 것으로 판단됩니다. 당기말과 전기말 현재 회사의 유동성위험 분석내용은 다음과 같습니다.(가) 당기말 (단위: 천원) 구분 1년이하 1년에서 2년 이하 2년 초과 합계 미지급금 리스부채 합계 ※ 기타유동부채 중 금융부채로 분류되지 않는 항목 (종업원 급여 등)은 포함되어 있 지 않습니다. (나) 전기말 (단위: 천원) 구분 1년이하 1년에서 2년 이하 2년 초과 합계 미지급금 리스부채 합계 ※ 기타유동부채 중 금융부채로 분류되지 않는 항목 (종업원 급여 등)은 포함되어 있 지 않습니다. (4) 자본위험관리당사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다. 당사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총자본은 재무제표의 공시된 금액을 기준으로 계산합니다. 한편, 보고서 작성 기준일 현재 당사의 부채비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 부채 자본 부채비율
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 가. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 이사의 경영진단 및 분석의견서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대한 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 이와 같은 가정들은 차후에 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한 이러한 가정들은 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있으며, 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인으로는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이 외에 다양한 요인들이 있을 수 있습니다. 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로 동 이사의 경영진단 및 분석의견서 상에서 당사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 이사의 경영진단 및 분석의견서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 당사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바라며 또한 어떠한 경우에도 본 예측 관련 자료는 고객의 투자결과에 대한 법적 책임소재에 대한 증빙자료로 사용될 수 없음을 알려드립니다. 나. 경영성과 회사의 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여, 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표 및 부속명세서에 대하여도 면밀히 검토하였습니다. 경영활동에 중대한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대하여는 그 내용을 면밀히 검토하는 등 적정한 방법으로 회사경영에 대한 내용을 진단하였습니다. 당사는 2023년 말 기준 운용 자산은 6,207억원으로, 운용 중인 투자조합은 18개입니다. 2023년에는 "에이치비 디지털 혁신 성장 2호 투자조합", "신한 에이치비 웰니스 1호 투자조합" 및 "에이치비딥테크상생투자조합"(이상 3개 조합, 결성총액 833억원)을 결성하였습니다. 전쟁과 지정학적 위험 증대 등 거시 경제 여건이 어려워진 상황에서도 출자자들의 신뢰를 바탕으로 이루어낸 경영 성과라고 할 수 있습니다. 또한 2023년 당사는 25개 업체에 약 654억원의 투자를 집행하였습니다. 반도체, AI, 디지털헬스케어, 플랫폼서비스 등 유망 분야에 적극적으로 투자하였습니다. 2023년의 영업수익은 205억원으로, 2022년 영업수익 159억원 대비 28.80% 증가하였습니다. 수익증가 사유는 조합의 성과 보수 및 포트폴리오의 공정가치 평가액 증가에 따른 관계기업투자관련이익이 증가하였습니다. 영업 수익 중 영업현금흐름에 영향을 끼치는 관리보수와 성과보수로 130억원을 수령하여, 어려운 시장 환경 속에서도 안정적인 영업현금흐름을 확보하였습니다. 다. 재무상태 및 영업실적 (1) 재무상태 (단위 : 원) 구 분 제25기 제24기 제23기 자산 부채 자본 자본금 자본잉여금 이익잉여금 2023년말 현재 자산은 653억원으로 전기 538억원 대비 115억원 증가하였습니다.부채는 69억원으로 전기 49억원 대비 20억원 증가하고, 자본은 584억원으로 전기 489억원 대비 95억원 증가하였습니다. (2) 영업실적 (단위 : 원) 구 분 제25기 제24기 제23기 영업수익 영업비용 영업이익 법인세차감전순이익 당기순이익 2023년 영업수익 205억원으로 전기 159억원 대비 46억원 증가하였으며, 영업비용은 99억원으로 전기 66억원 대비 33억원 증가하였습니다. 2023년 영업이익은 106억원으로 전기 93억 대비 13억 증가하였습니다. 라. 주요 안정성 지표 (단위 : 원, %) 구 분 제25기 제24기 제23기 부채 자본 부채비율 유동자산 유동부채 유동비율 (1) 부채비율당사의 부채비율은 2023년 11.80%로 전기 10.03% 대비 1.78% 증가하였으나, 여전히 안정적인 유동성을 보여주고 있습니다.(2) 유동비율당사의
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유동비율은 2023년 325.58%로 전기 519.88% 대비 감소하였으나, 여전히 안정적인 유동성을 보여주고 있습니다. 마. 자금조달 당사는 기재기간 중 부채를 통한 자금조달 실적이 없습니다. 바. 부외부채에 관한 사항 당사는 보고서 작성 기준일 현재 해당사항 없습니다. 사. 중요한 회계정책 또는 추정에 관한 사항 회사의 2023 회계연도 감사보고서 주석 2. 중요한 회계정책을 참고하시기 바랍니다. 아. 재무위험관리 회사는 시장위험, 신용위험과 유동성위험에 노출되어 있으며, 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 위험관리정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다. 세부내용에 대하여서는 회사의 2023 회계연도 감사보고서 주석 4. 재무위험관리를 참고하시기 바랍니다. 자. 신규사업 진출 내용 보고서 작성 기준일 현재 확정된 사항은 없습니다. 차. 기타 참고사항 당사는 향후에도 벤처 투자의 기본이 되는 창업 초기기업 발굴 및 투자은 물론 중후기 단계 투자도 균형을 맞추어 활발한 투자를 통해 보다 나은 안정성 및 수익성을 동시에 달성할 수 있는 전략을 유지할 것입니다. 기 투자기업에 대해서 적극적인 사후 관리를 통해 가치를 증대시켜 높은 수익을 창출하고, 청산기에 도래한 펀드로부터의 성과보수 및 신규 결성을 통한 관리보수 등으로 영업이익이 지속적으로 이뤄질 것으로 예상됩니다.
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II. 창업투자자산 1. 당기손익-공정가치측정금융자산 2. 관계기업투자자산 III. 비유동자산 1. 상각후원가측정금융자산 2. 유형자산 3. 무형자산 4. 사용권자산 5. 계약자산 자 산 총 계 부 채 Ⅰ. 유동부채 1. 유동성리스부채 2. 미지급금 3. 종업원급여부채 4. 기타유동부채 5. 당기법인세부채 Ⅱ. 비유동부채 1. 리스부채 2. 충당부채 3. 이연법인세부채 부 채 총 계 자 본
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사의 사업부문은 연구용 항체 제조 및 판매, 항체개발 등을 주력으로 하는 바이오사업부문과 생명공학 관련 과학기기 및 소모품을 공급하는 과학기기사업부문으로 구분하고 있습니다. (항체 제작) 항원이 들어왔을 때 항체가 형성되어 일으키는 항체 반응은 백신의 기본 원리로 특정 항원에는 특정 항체가 반응합니다. 당사가 제작하여 판매하는 단일클론항체 또는 모노클론항체는 이러한 반응을 이용하여 생체 내 어떤 종류의 세포 또는 항원에만 특이하게 반응하는 항체를 제작하는 것으로 세포 자체 연구나 세포를 이용한 신약 개발 등 바이오 사업에 있어 꼭 필요한 부분입니다. (항체 개발) 항체반응을 이용하여 암세포 등 특정 세포에만 작용을 하여 치료를 하는 항체신약은 기존의 화학 약물에 비해 부작용은 적으며, 효과는 높아 최근 몇 년간 가장 빠르게 성장하고 있는 치료 의약품입니다. 치료용 항체 개발에 있어 선행되어야 하는 중요한 요건은 항체 관련 기술의 확보 뿐만 아니라 효능을 발휘할 수 있는 적합한 난치성 질환의 발굴로 신약 개발 타겟이 되는 항체의 발굴과 개발이 필요하며, 당사는 HUPO(인간단백질지도화프로젝트)에 참여하는 등 항체 관련 기술 및 신약 개발 등에 사용될 수 있는 다양한 타겟과 항체의 개발을 위해 노력하고 있습니다. (과학기기사업) 과학기기 판매 사업은 의학, 제약, 연구소(원자력, 생명공학, 바이오 등), 학교 기타 물리/화학 등 각 산업 관련 연구 기자재 및 일체의 장비, 시약 등을 공급하는 것으로, 측정장비/분석장비/일반장비/정제장비/기타 연구소모품 등으로 나눌 수 있습니다. 2. 주요 제품 및 서비스 당사는 바이오 사업부문 연구 개발을 위해 기본이라 할 수 있는 항체를 개발, 생산, 판매하고 있으며, 과학기자재를 판매하고 있습니다. 당기 중 유형별 매출액 및 비율은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원,%) 매출유형 품 목 구체적용도 주요상표등 매출액 비율 제 품 항체 항체 상 품 과학기자재 및 관련 소모품 실험, 연구용 장비, 소모품 Orion 외 ※ 별도 기준입니다. 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료 당사는 항체 제조에 필요한 실험 동물은 국내에서 공급받고 있으며, 비교적 안정적인공급에 따라 원재료 가격에 따른 제품 원가상승율은 미미합니다. 또한 상품 수입시 환율 변동에 따른 원가율 변화에 대해서는 환율 변동을 상품 판매가격에 연동하므로 비교적 안정적으로 매출이익을 확보하고 있습니다. 당기 중 유형별 매입액 및 비율은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원,%) 매입유형 품 목 구체적용도 매입액 비율 원재료 소모품 및 실험동물외 항체 제조 상품 과학장비 및 관련 소모품 분석, 실험용 장비 및 소모품등 ※ 별도 기준입니다. 나. 생산설비 (1) 생산능력 (단위 : 백만원) 사업부문 품 목 사업소 제30(당)기 제29(당)기 제28(전)기 바이오 항체 서울(평택) 소계 합 계 (2) 생산능력의 산출근거 당사는 2022년도 동안 휴일(공휴일 포함)을 포함하여 총 365일을 가동하였으며, 일평균 8시간을 가동하고 있습니다. 따라서 당해연도 총 가동시간은 2,920시간입니다.생산능력은 생산설비 및 능력, 인력확보 등을 검토하여 산출하고 있으며 당기의 제품제조원가를 최대 생산능력으로 보고 있습니다. 다. 생산실적 및 가동률 (1) 생산실적 (단위 : 백만원) 사업부문 품 목 사업소 제30(당)기 제29(당)기 제28(전)기 바이오 항체 서울(평택) 소 계 합 계 (2) 당해 사업연도의 가동률 (단위 : 시간) 사업소 가동가능시간 실제가동시간 평균가동률 서울(평택) 합 계 라. 생산설비의 현황 등 (1) 생산설비의 현황 당사는 서울에 위치한 본사 및 경기도 평택시의 항체연구센터, 2개의 사업장을 보유하고 있습니다. 본사와 평택의 항체연구센터에서 항체 생산이 이루어지고 있어, 각각 이에 필요한 공조기, 질소탱크, 동결건조기 등의 설비를 갖추고 있습니다. 또한, 항체연구센터는 실험 동물에서 추출한 혈액을 정제하여 소비자의 요구에 맞는 항체를 직접 생산할 수 있도록 연간 6,000마리
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규모의 관련 설비를 갖추고 있습니다. (2) 설비의 신설ㆍ매입 계획 등 당사의 주요 종속회사인 (주)큐러블은 R 백신 및 치료제 개발을 하는 국내외 제약사/바이오연구기업들을 대상으로 독자적인 LNP 기술을 접목한 완제 백신 및 치료제를 생산하는 RNA 전문 CMO 공정시설을 구축 중에 있습니다.사업보고서 제출일 현재 동탄에 비임상시료 공급이 가능한 연구소 규모의 제 1 캠퍼스를 설립하고 일부 가동 중에 있으며 본격 양산화를 위해 후보 부지를 물색하고 GMP 설비가 완비된 제2캠퍼스의 구축도 염두해 가며 본격적인 사업을 준비 중에 있습니다. 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 당사의 매출 세부내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 매출유형 품 목 제30기(당)기 제29(전)기 제28(전전)기 제품 항체 수출 내수 소계 상품 과학기자재및 소모품 수출 내수 소계 기타 기타 수출 내수 소계 합 계 수출 내수 합계 ※ 별도 기준입니다. 나. 판매경로 및 판매방법 등 (1) 판매조직 [마케팅]대기업, 제약사 R 센터, 대학교, 연구기관 등에 대한 학술 세미나 개최 등 학술지원 업무와 함께 정기적인 프로모션을 통한 시장 확대, 신규 거래선의 발굴 및 시장 조사 등을 통한 신규 라인업 발굴을 담당. [영업] 국내 대학교,연구기관,대기업,제약사 등에 대한 제품소개, 필드영업을 담당하며 협력업체 및 대리점 관리를 담당. (2) 판매경로 - 일반(수주)계약판매 : 30%- 대리점판매 : 25%- 협력업체 판매 : 40%- 기타소비자 : 5% (3) 판매방법 및 조건 당사의 판매거래처는 대리점, 협력업체, 소비자 등으로 나뉘어지며 전화를 통한 판매, 영업사원의 방문을 통한 직접 판매 등으로 이루어 지고 있습니다.대리점이나 협력업체는 직접 선수금후 물품을 출고하고 있으며, 소비자 중 학교나 연구기관은 주로 카드결제를 통해 판매가 이루어지고, 그 외 소비자들은 신용도를 감안하여 납품 후 약 30일~60일 사이에 현금 결제를 받고 있습니다. (4) 판매전략 과학기술서비스업 분야의 새 시장 발굴로 영업 환경을 확대해 나가고, 기존의 대리점및 프로젝트 영업을 통한 판매에 주력하고 있으며, 협력업체를 최대한 활용하며 이벤트, 정기적인 DM발송을 통해 신규고객 확보에 노력하고 있습니다. 또한 학회, 세미나, 서비스 교육 등과 마케팅을 결합하여 대기업, 대학교 등을 포함한 기존 고객의 충성도 확보 및 신규 고객 확대를 유도하고 있습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 위험관리 연결회사는 시장위험(외환위험, 가격위험 및 이자율위험), 신용위험 및 유동성위험과같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다.위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 재무부서의 주관으로 이루어지고 있습니다. 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 원칙과 외환위험, 이자율위험, 신용 위험 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 정책을 문서화하여 제공하고 있습니다. (1) 시장위험 1) 외환위험연결회사는 국제적으로 거래하고 있어 외환위험, 주로 미국 달러화, 유럽 유로화 및 일본 엔화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험의 대부분은 회사의 기능통화와는 다른통화로 거래되는 구매로부터 발생합니다. 연결회사의 경영진은 각각의 기능통화에 대한 외환위험을 관리하도록 하는 정책을 수립하고 있습니다. 환율관리의 기본전략은 환율 영향으로 인한 손익 변동성을 축소하는 것입니다. 보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율이 10%변동시 주요 통화의 환율변동이 손익 및 자본에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기(말) 전기(말) 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 USD/원 EUR/원 JPY/원 금융상품의 주요 통화별 구성내역은 다음과 같습니다. 구분 외화종류 외화금액 원화금액 당기말 전기말 당기말 전기말 현금및현금성자산 USD JPY 매출채권 USD 매입채무 USD EUR JPY 2) 가격위험연결회사는 연결재무상태표상
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공정가치 측정 금융자산으로 분류되는 회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 3) 이자율위험연결회사의 이자율위험은 미래 시장이자율 변동에 따라 예금에서 발생하는 이자수익이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동 금리부 조건의 예금에서 발생하고 있습니다. 연결회사는 이자율 변동으로 인한 불확실성의 최소화를 위한 정책을 수립 및 운용하고 있습니다. (2) 신용위험 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 매출거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금및현금성자산 및 금융기관예치금으로부터 발생하고 있습니다.1) 위험관리 매출거래처의 경우 장기간 거래가능성과 연결회사와 사업관계를 원만히 유지할 수 있는 우량거래처를 선별 후 독점적인 판권을 부여하여 신용위험을 최소화 하였습니다. 또한, 현금및현금성자산 및 금융기관예치금은 KB국민은행 등 우량 시중은행에 예치하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.당기말 및 전기말 현재 금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출액을 표시하고 있습니다. 2) 신용보강 일부 매출채권에 대해서는 거래상대방이 계약을 불이행하는 경우 이행을 요구할 수 있는 보증 등의 신용보강을 제공받고 있습니다. 3) 금융자산의 손상 연결회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다. - 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권및기타채권 연결회사는 과거 3개년의 분기별 채권잔액에 대해서 연령별 평균손실률을 산출하고 이를 연결재무상태표일 현재 매출채권및기타채권에 적용하여 손실충당금을 설정합니다. 또한 채무자의 파산, 부도, 경제력 상실 등의 사유로 채권회수여부가 불투명한 경우에는 개별적으로 손상징후를 파악한 후 손실충당금을 설정하고 있습니다. 매출채권및기타채권의 연령분석 및 손실충당금은 다음과 같습니다. (단위: %, 천원) 구분 정상 연체되었으나 손상되지 않은 채권 손상채권 합계 4~6개월 6개월초과 6개월이하 6개월초과 매출채권 장기매출채권 미수금 단기대여금 장기대여금 불법행위미수금 기대손실률 손실충당금 (단위: %, 천원) 구분 정상 연체되었으나 손상되지 않은 채권 손상채권 합계 4~6개월 6개월초과 6개월이하 6개월초과 매출채권 미수금 단기대여금 장기대여금 불법행위미수금 기대손실률 손실충당금 매출채권및기타채권 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 매출채권 미수금 및 장,단기대여금 불법행위미수금 당기 전기 당기 전기 당기 전기 기초 회수가 불가능하여 당기 중 제각된 금액 당기손익으로 인식된 손실충당금의 증감 연결범위 변동에 따른 증감 기말 매출채권및기타채권은 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 경우 제각됩니다. 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 지표에는 연결회사와의 채무조정에 응하지 않는 경우, 계약상 현금흐름을 지급하지 않는 경우, 소멸시효완성 등이 포함됩니다. 매출채권및기타채권에 대한 손상은 손익계산서상 대손상각비로 순액으로 표시되고 있습니다. 제각된 금액의 후속적인 회수는 동일한 계정과목에 대한 차감으로 인식하고 있습니다. 4) 대손상각비 연결회사는 당기에 매출채권및기타채권 및 장기매출채권및기타채권의 손상 관련 대손상각비 750,565천원(전기 : 1,218,053천원), 기타의대손상각비 446,764천원(전기 : -천원)을 인식하였습니다. (3) 유동성위험 연결회사는 미사용 차입금 한도를 적정 수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기 위해 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고 있습니다. 유동성을 예측하는데 있어 회사의 자금조달 계획, 약정준수,연결회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부 법규나 법률 요구사항도 고려하고 있습니다. 유동성위험 분석내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 6개월 이하 6개월 초과 ~ 1년 이하 1년 초과 합계 매입채무 장기차입금 기타금융부채 전환사채(*) 합계 (*) 잔존계약에 따른 만기금액은 할인되지 아니한 계약상 현금흐름으로 계약상 만기일을 기준으로 유동성을 구분하였습니다. (단위: 천원) 구분 6개월
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이하 6개월 초과 ~ 1년 이하 1년 초과 합계 매입채무 장기차입금 기타금융부채 전환사채(*) 합계 (*) 잔존계약에 따른 만기금액은 할인되지 아니한 계약상 현금흐름으로 계약상 만기일을 기준으로 유동성을 구분하였습니다. 5.2 자본위험관리 연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적의 자본구조를 유지하는 것입니다. 최적자본구조 달성을 위해 부채비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다.연결회사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며, 이 비율은 총부채를 총자본으로 나눠 산출하고 있으며, 당기말 및 전기말 현재 부채비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 부채 자본 부채비율 나. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래현황 당사는 전환사채 관련 파생상품이 있습니다.(※별도 기준입니다.) (1) 파생상품자산 현황 (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유동 제16회차 전환사채 매도청구권 (*) 제16회차는 회사가 발행한 전환사채입니다. 파생상품자산과 관련하여 당기에 인식한 평가손실은 479,392천원(전기 :-천원) 입니다. (2) 파생상품부채 현황 (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유동 (주)큐러블(구, (주)에스엔피제네틱스) 2회차 전환사채 매도청구권 제12회차 전환사채 전환권 및 조기상환청구권 제16회차 전환사채 전환권 제17회차 전환사채 전환권, 조기상환청구권 및 매도청구권 합계 (*) 제12회차, 제16회차, 제17회차는 회사가 발행한 전환사채입니다. 파생상품부채와 관련하여 당기에 인식한 평가이익 604,822천원(전기:2,662,237천원) 이며, 평가손실은 43,485천원(전기:25,803천원) 입니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요계약 등 당사는 2010년 1월 글로벌 항체 회사와 '항체 공급 개발 및 판매 계약'을 체결하였습니다. 개발제품에 대한 권리는 양사가 공동으로 소유하며 개발단계에 따른 마일스톤(단계별 성공 보수)을 지급받으며, 당사는 동 계약 체결에 따라 항체 개발에 따른 수익창출, 개발 완료 항체에 대한 글로벌 판매망 확보, 판매에 의한 로열티를 지급받고 있습니다. 또한 2010년 8월 삼성전자와 바이오연구용 항체 공급계약을 체결함에 따라, 항체를 개발, 공급하게 되었습니다. 이로 인해 항체 개발기업으로써 기업인지도가 상승하였으며, 이후에도 당사는 지속적으로 항체 개발 및 대기업 등과의 제휴를 확대해 나가고 있습니다. 2010년부터 중점적으로 기술 개발한 HCP ELISA kit 에 대하여 국내 유수의 대형 제약사와 HCP ELISA kit 개발 계약을 체결하여 공급하고 있습니다. 2013년 계약건수가 2배 이상 증가하여 2013년~2015년 20여건의 HCP ELISA kit 개발 계약을 체결하였습니다. 다만, 비밀유지협약에 따라 세부 내용은 기재하지 않습니다. 그 외 Nikon Instruments Korea(2013년), Malvern Instruments(2014년), Merck(2015년), GE Healthcare Sciences, Fluidigm(2017년)등 글로벌 브랜드의 다양하고 경쟁력 있는 첨단 과학기기 제품에 대한 국내 공급 계약을 체결하여 성공적으로 런칭하였습니다. 당사는 향후에도 글로벌 파트너들과의 협력관계를 더욱 공고히 하여, 과학기기 사업부문의 제품 경쟁력을 지속적으로 재고해 나갈 예정입니다. 당사는 기존의 연구용 항체를 중심으로 한 바이오사업, 과학기기사업 외에 2012년부터 기술정보사업부를 구성해 실험실 정보화 시스템(LIMS) 솔루션 사업을 신규사업으로 추진하고 있습니다. 2017년 4월, 대웅제약과 Thermo Scientific LIMS 공급 구축 계약을 체결하였으며, 2015년에는 POSCO, 삼천당제약, 세스코, KATRI(한국의류시험연구원) 등 23개 기업 및 공공기관 연구실의 LIMS 솔루션 구축사업을 수주하였습니다. 당사는 2017년 9월 한국전력공사와 변압기
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'퓨란간이키트'와 관련한 기술사용 계약을 체결하였습니다. 퓨란간이키트는 변압기 절연유에 녹아있는 열화생성물인 퓨란(furan, C4H4O)의 농도를 측정해 변압기의 열화정도 및 수명을 현장에서 신속하게 측정해서 평가하는 기술로 에이프런티어가 통상 실시권을 갖고 제품을 생산해 한국전력공사에 공급하고 있으며, 22년 연장 계약을 체결 하였습니다.또한, 2017년 11월 SK텔레콤으로부터 췌장암 3종 마커 진단키트와 관련한 기술이전계약을 체결하고 췌장암 진단키트의 개발과 상용화를 추진하고 있습니다. 이와 같이회사는 기존의 연구용항체 개발 및 제조 기술을 기반으로 바이오 진단사업으로 연구개발 및 사업을 확대해 나갈 예정입니다. 나. 연구개발활동(1) 연구개발활동의 개요 당사는 다양한 항체 및 항체 응용 제품/기술 확보를 통한 항체 국산화를 추구하고 있으며, 항체신약 개발을 위해 치료용 항체신약의 핵심 기술인 특이 항체 개발을 위해 연구개발을 추진하고 있습니다. (2) 연구개발 담당조직 연구개발본부 : 심혈관계, 치매, 알레르기 항원항체, 암표지자 등과 관련된 진단제품의 개발 및 제조, 항체 연구 및 개발활동을 담당 (3) 연구개발비용 (단위 : 백만원) 과 목 제30기 제29기 제28기 비고 원 재 료 비 인 건 비 감 가 상 각 비 위 탁 용 역 비 기 타 연구개발비용 계 회계처리 판매비와 관리비 제조경비 개발비(무형자산) 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100] ※ 별도 기준입니다. (4) 연구개발 실적 구분 주요 연구과제명 기대효과 2007년 퇴행성 뇌질환 진단을 위한 항체부착 color coded bead 키트 개발 multiplex bead 기술력 확보 2008년 산화환원 효소를 중심으로 한 심혈관계 질환의 마커 발굴 새로운 진단마커 개발 기술력 확보 질환 및 신호전달 체계 단백질에 대한 항체 라이브러리 개발 항체 국산화 2009년 알레르기 진단용 유전자 재조합 알레르기 항원 개발 재조합 알레르겐 개발 및 수입대체 효과 인플루엔자 단클론 항체 개발 과제 인플루엔자 바이러스에 대한 국가 표준품 항체클론 제작 및 공급 2013년 다중바이오마커기반의 골결손 진단용 정량분석기 개발 골결손 진단마커 개발 및 기술력 확보 2015년 브루셀라증 진단용 표준항혈청 생산 및 평가 항체를 이용한 다양한 질환 진단 기술력 확보 2016년 생물테러 독소항원 시험용 캡처(capture) ELISA 키트 개발 독소 작용제의 신속한 확인 시험을 위한 진단 능력 강화 2017년 보툴리눔 독소 재조합 단백질 및 마우스 중화항체 제작 보툴리눔 독소 국산 치료제 개발 기반 확보 다. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항(1) 회사의 상표, 상표 관리 정책 당사는 항체 제품 생산 및 판매 분야에서 누적된 노하우와 기술력을 바탕으로 Abfrontier 라는 항체 브랜드를 구축하여 왔습니다. 해당 브랜드는 국내 뿐만 아니라 해외에서도 사용함으로써 항체 전문 회사로 입지를 확고히 하고 있으며, WESTSAVE up이라는 시약 전문 브랜드를 구축하여 외국 제품 위주의 시약 시장에 좋은 품질의 국산제품을 공급하고 있습니다. 그리고 당사는 세계세포분자생물학회, 바이오칩학회, HUPO 학술회, 단백질학회 등 바이오 관련 전시회 및 학술대회 등에 지속적으로 참여하여 회사 및 브랜드를 적극 홍보하고 있습니다. 나. 지적 재산권 보유 현황 특허/프로그램명 국가명 출원여부 출원등록일 술포닐화된 단백질에 특이적으로 결합하는 항체 및 그의 제조방법 국내 등록 미국 출원 단일 측정 시스템에서 효소의 활성 및 양을 인 시투 측정하기 위한 방법 및 키트 국내 등록 PCT 출원 알쯔하이머 진단용 마커 및 이를 이용한 진단키트 국내 출원 PCT 출원 인산화된 단백질에 특이적으로 결합하는 항체를 이용한 인산화된 단백질에 의한 세포 내 신호 전달 억제 방법 국내 등록 미국 가출원 인산화된 PLC-r 단백질에 특이적으로 결합하는 항체 국내 출원 인산화된 STAT-3 단백질에 특이적으로 결합하는 항체 국내 출원 인산화 타이로신 잔기에 대한 항체 국내 출원 7. 기타
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참고사항 가. 사업부문별 현황[바이오사업부문](산업의 특성 등) 생명공학산업 즉, 바이오산업은 생명공학기술(Biotechnology)을 기반으로 생물체의 기능과 정보를 활용하여 제품 및 서비스 등 다양한 고부가가치를 생산하는 산업을 의미합니다. 생물체의 기능을 이용하여 제품을 만들거나 유전적 구조를 변형시켜 새로운 특성을 나타내게 하는 생명공학기술은 제약 산업, 농업, 화학 산업 등에 직접 응용될 뿐만 아니라 IT. NT 등의 기술과 융합하면서 그 적용 범위가 확대되고 있습니다. 특히, 최근 유전자분석기술, 생체신호 측정기술 등 다양한 생물체 분석 및 진단기술 발전과 함께 빅데이터 저장.분석기술, 인공지능(AI) 등 이른바 4차 산업혁명 기술의 급격한 발전으로 개인 맞춤형 치료.건강관리 등 새로운 제품과 서비스를 제공하는 신산업이 빠르게 등장하고 있습니다. 생명공학산업은 일반적으로 분야에 따라 의약바이오(의약품 등), 산업바이오(바이오화학제품 등), 그린바이오(유전자변형생물체 등)융합바이오(디지털 헬스케어 등)로 분류하고 있습니다.생명공학산업은 의약, 환경, 식품, 에너지, 농업, 해양 등 산업 전반에 걸쳐 성장을 주도함과 동시에, 건강.식량.환경 문제 등 인류 난제를 해결함으로써 삶의 질을 향상 시킬 수 있는 유망 산업으로 주목받고 있습니다. 그러나 다른 산업과 달리 생명공학산업은 연구개발 중심의 기술집약적 산업으로 생명공학기술에 대한 기초연구에서부터 신제품 출시라는 산업화에 성공하기까지는 소요 기간이 길고 개발비용도 큰 반면, 성공 확률은 낮아 정부의 전략적 지원이 필요합니다. 이러한 이유로 미국, 유럽, 일본, 중국 등 주요국들은 생명공학산업을 핵심투자분야로 선정하여 산업화를 위한 중장기 계획을 수립하고 집중 지원하고 있습니다.① 장기적인 투자가 필요바이오산업은 연구개발에 대한 장기투자가 필요한 산업입니다. 바이오산업은 원천기술의 확립 단계이므로 독자기술을 확보할 경우 세계시장 선점과 기술료 징수가 가능하므로 이를 위한 인내심과 장기투자가 요구됩니다. 관련 기업들이 경쟁력 있는 사업을 전개하기 위하여는 유망 분야의 선택과 집중, 효율적인 제품 포트폴리오 및 파이프라인의 구축, 연구개발 인력 및 기술력 확보 등 체계적인 투자가 마련되어야 합니다.② 산학 협력이 바이오 사업의 중요한 성공 요소바이오 의약 산업의 경우 기업간 전략적 제휴가 일반화되어 있으며 대학, 공공연구소와의 공동개발이 활발합니다. 이는 바이오 기술 분야가 매우 광범위하고 개별 기술의 난이도가 높아 한 기업이 모든 기술을 자체 개발하거나 보유하기 어려운 특성을 지니고 있기 때문입니다. 바이오 사업은 장기간의 연구개발을 통한 기술 축적과 해외의 신속한 기술 도입이 관건이 되며, 이의 활용을 위해서는 학계를 통한 지속적인 기술 개발, 제품의 검증과 인지도 향상, 병원을 통한 임상시험 등이 사업의 성패를 좌우하게 됩니다.③ 고부가가치를 창출하는 대표적인 지식산업바이오산업은 무형가치의 투입으로 고부가가치를 창출하는 대표적인 지식산업입니다. 바이오산업은 신기술에 대한 의존도가 매우 높아 진입장벽 및 고부가가치 창출이이루어집니다. ④ 국가경제에서의 중요성질병의 기초 진단 및 치료를 목적으로 하는 제약 산업은 전세계 경제의 상당부분을 차지하는 고부가가치 산업이지만, 우리나라와 같은 후발OECD 국가는 사실상 국제 경제의10% 이상에 이르는 보건복지사업 부분을 포기하고 있는 셈이며, 제약 산업의 규모가 매5년마다 2배 이상으로 증가하였음을 감안할 때 이러한 국가적 손실은 앞으로 점점 확대될 것입니다. 최근 질병 치료제 개발은 부작용을 최소화하고 개발에 소요되는 비용과 시간을 최소화하는 방향으로 발전하고 있는데, 특히 암이나 심혈관계질환 등 난치성 질환 치료에 사용되는 항체신약이 각광을 받고 있습니다. 이에 비해 국내의 항체의약 연구와 투자는 미미한 수준으로, 의약품 개발을 주도해온 국내 업계의 인적 물적 기반이 아직도 화학합성 복제약 개발을 주로 하는 수준에 머무르고 있습니다. 개량형ㆍ바이오시밀러 항체 의약품은 개발기간이 항체 신약에 비해 짧고, 라이센싱이
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이루어지는 시점이 빨라서 투자금액을 적정수준으로 가져갈 수 있어 이러한 항체의약품은 한국이 BT 강국으로 도약할 수 있는 촉매제가 될 수 있을 것입니다. 지금까지 제약산업은 가장 높은 부가가치를 창출하는 분야임에도 불구하고, 풍부한 경험과 지식, 자본을 바탕으로 세계 시장을 이끌어오던 선진국들에 비해 후발국가의 제약산업 발전은 많은 어려움이 있었습니다. 그러나 새롭게 떠오르는 개량형·바이오시밀러 치료용 항체를 이용한 바이오 신약산업에 의해 전세계 제약산업의 판도가 변하고 있습니다. 항체 의약품 산업은 항체 제작 등의 원천 기술을 보유하고 있을 경우 제작이 용이하고, 기간이 적게 걸리므로 이들 제약산업과 나란히 경쟁할 수 있습니다. 그러므로 이 항체 의약품 산업은 우리나라와 같은 제약산업 후발주자가 발돋움할 수 있는 기회를 제공할 것입니다. (산업의 성장성 등) 바이오기술이 질병 극복 등 인류의 복지와 일자리 창출, 새로운 성장동력 육성 등 경제성장을 동시에 달성하는 새로운 경제 패러다임인 바이오경제시대로 진입할 것으로전망됨에 따라, 바이오는 건강(Red), 식량(Green), 환경.에너지(White) 문제를 해결할수 있는 대안으로 떠오르고 있습니다. 글로벌 바이오 시장은 2030년 4.4조 달러로 반도체, 자동차, 화학제품 등 3대 산업 합계 3.6조 달러 규모를 뛰어넘어 급성장할 것으로 예상됩니다. 특히 레드바이오의 대표적인 의약품과 관련하여, 세계 의약품 시장은 500대 제약회사 및 바이오 회사 기준 7,430억 달러 규모로 추정되고 있으며, 연평균 4.8%로 성장하고 있습니다. [글로벌 바이오 시장 전망] 글로벌 바이오시장 전망.jpg 글로벌 바이오시장 전망 당사의 주력 제품인 연구용 항체 시장(단백질체학Proteomics : 프로테오믹스)의 세계 시장은 2019년 약 195억 달러에서 2024년 387억 달러로 연평균 14.7% 성장할 것으로 전망 됩니다. 이 시장의 성장은 맞춤의학 및 신약개발 분야연구 활동의 증가에 기인하며 다른 시장 요인으로는 제약 및 생명공학 연구 개발비 증가, 단백질체에 대한 각국 정부의 자금지원 및 기술발전 등이 있습니다. 그래프.jpg 제품별 및 응용분야별 세계 단백질체 시장 규모 * 출처 : 2021 생명공학백서 (경기변동의 특성 등) 바이오사업은 장기적인 투자가 필요한 사업으로 자본의 회수 기간이 길지만, 21세기에 가장 주목받는 사업으로 환경, 식품, 에너지, 의약품 등 관련 없는 분야가 없을 정 도로 광범위하여 타 사업에 비해 경기 변동의 영향은 적은 편입니다. (시장여건 등) 전 세계 바이오산업은 바이오 의약품 분야의 연구개발과 투자가 증가하면서 성장을 이끌어 왔는데 코로나 바이러스 감염증(Covid-19)로 인해 바이오산업의 전망이 크게 바뀌고 있습니다. 코로나 19 발생 이전 바이오산업에 대한 전망은 2020년 4,617억 달러(약 547조 5,762억 원)에서 2027년 7,035억 달러(약 834조 3,510억 원)로 연평균 6.2% 성장이 예상되었습니다. 그러나 코로나 19 발생 이후 진단 및 치료 솔루션 수요증가에 따라 2020년 5,041억 달러(약 597조 8,626억 원)에서 2027년 9,114억 달러(약 1,080조 9,204억 원)로 연평균 7.7% 성장할 것으로 전망되고 있습니다.글로벌 바이오산업 시장은 생명공학 분야 발전을 위한 각국의 규제개선 노력 등으로 기업 환경이 개선됨에 따라 연구개발 확대가 강화되고 있으며, 또한 생명공학 기업의성공적인 기업공개가 증가됨에 따라 계속 성장할 것으로 보입니다. (회사의 경쟁 우위 요소) 2003년 인간유전자 지도를 만들어 유전자의 기능을 해석하고 유전자에서 기인하는 질병들을 극복하고자 하는 게놈프로젝트가 완성되었습니다. 더불어 단백질의 기능을밝히고 단백질의 상호 작용을 밝혀 이와 관련된 질병을 극복하고자 인간단백질 지도화 프로젝트인 HUPO 프로젝트가 진행 중에 있고, 2000년부터 항체 기반 기술의 개발과 독자적 기술을 구축하는데 노력해 온 당사는 해당 프로젝트에 항체를 주도적으로 공급하고 있는
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파트너입니다. 항체 제조 능력에서 세계적 기업들과 경쟁하여 이루어낸 성과로 국내 뿐만 아니라 세계에서도 당사의 항체 제조 기술을 인정한 것이라 할 수 있을 것입니다. 회사는 바이오사업의 가장 기초 분야인 연구용 항체 개발 및 제조 기술 기반위에 이를 응용한 질병 진단용 항체 제조 공급, 면역화학적 질병 진단법 개발, 신규 질병 진단 단백질 마커를 발굴한 산학연과의 연계로 항체 제작 및 진단법을 개발할 수 있는 역량을 갖추었습니다. 더 나아가서는 이를 응용한 신약개발, 바이오칩 등 다양한 분야로 진출할 수 있는 기술적 기반을 확보하여, 신약개발의 장기적 비전과 함께, 단기적으로는 항체 제작 서비스, 연구용 항체 공급 등으로 수익을 시현할 수 있는 단기적 요소도 보유하고, 바이오 시약 유통 등 바이오사업에 대한 포트폴리오를 다양하게 구축하고 있어, 상대적인 경쟁력을 갖추고 있다 할 것 입니다 나아가, 10년 이상 연구개발 인프라를 꾸준히 구축하여 국가 연구소, 대학 연구기관, 제약 연구소를 대상으로 폭 넓은 고객을 보유하고 있습니다. 이러한 고객과의 긴밀한 소통과 협력을 위해 고객 연구 센터라는 인터넷 기반의 쌍방향 소통 채널을 구축하였습니다. 이를 통해 고객은 실험 진행사항, 실험 결과 보고서 등을 언제 어디서든 시간과 장소에 제한 받지 않고 확인할 수 있습니다. 고객연구센터는 고객과의 신뢰를 구축하여 바이오 사업의 차별화된 경쟁력을 제고하고 진입 장벽을 강화하는 근간이 되고 있습니다. (산업의 특성 등) ▶ 안정성 높은 산업 경기 변동에 의한 영향을 상대적으로 적게 받는 산업. 모든 국가와 기업은 생존과 지속적 성장을 위해 R 투자를 매년 확대하고 있으며, 이는 경기에 상관없이 상시적으로 행해집니다. 전 세계 모든 정부가 의료, 교육 및 각종 연구지원에 대한 예산이수립/지출되고 민간기업의 투자가 이어지는 과학기기의 시장은 성장을 지속할 수 밖에 없습니다.▶ 기술집약적 산업 기초과학, 전자공학, 기계공학, 전산학 등의 연계를 통한 정보교환이 필수적인 고도의 기술지식 집약적 산업이며, 영향을 미치는 학문 및 산업분야가 광범위하고 파급효과가 매우 빠르고 높은 산업입니다. 헬스케어, 바이오/제약 산업은 시장규모가 연평균 15% 이상을 지속하고 있는 고도성장 산업이며, 연구개발에 대한 장기적 대규모 투자가 소요되는 산업입니다. 여기에투자되는 연구개발비의 상당부분이 광범위한 과학기기의 구매에 사용되므로, 바이오 산업의 성장은 과학기기의 성장을 견인합니다. ▶ 융합기술에 의한 발전 가속화 현대화된 연구소의 실험실들은 실험 생산성을 높이고 연구원가를 절감하기 위해 공간절약형, 다기능 및 반복적인 작업을 자동화해주는 기기의 도입을 추진하고 있습니다. 이러한 고객의요구와 더불어 전 산업의 공통 추세인 소형화와 자동화 및 융합화 추세는 실험기기 시장에 있어서 기존 기기의 고급화와 새로운 기기의 출현을 촉진하고 있습니다. 반면, 이처럼 빠른 제조 기술의 변화는 영세 제조기업의 생존을 더 어렵게 만들고 있습니다. ▶ 고부가가치 및 자원절약형 산업 독자적인 제품의 설계 및 디자인 능력, 기술적 노하우의 독점성을 바탕으로 높은 부가가치를 생산하는 산업이며, 기기의 원가 중 부품이 차지하는 비중이 낮아 상대적으로 원자재를 많이 필요로 하지 않는 자원 절약형 산업입니다. ▶ 소량 다품종 산업 고정밀성, 고정확도를 요구하기 때문에 대량생산보다는 소량생산 위주 산업으로 현재 기기종류는 약 1,700종이며, 분석용으로 활용되는 기기도 약 500종에 달할 정도로 다품종 산업입니다. ▶ 품질 및 성능 최우선 산업 고객의 구매의사 결정시 기기의 성능과 품질이 최우선 고려사항인 산업 기업의 경쟁 우위 원천이 가격이 아닌 성능과 품질에 기반하고 있는 산업입니다. (산업의 성장성 등) ▶ 과학기기 유통기업 필수적 입지 유지 소규모 실험실 뿐만 아니라 전문적인 연구를 수행하는 국책연구소나 대학연구소 또는 대기업 부설연 구소 등에서 수 많은 실험을 하면서 끊임없이 큰 수요가 발생되는상황인 반면, 대부분의 제조기업은 다품종 제품을 한꺼번에 생산하지 않기 때문에
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과학기기를 생산하는 생산자와 수 많은 종류의 제품을 소비하는 수요자 사이에서 여러가지 종류의 실험기기들을 수 많은 생산자들로부터 매입하여 전문서비 스와 함께 실험실 소비자들에게 공급하는 중간 유통기업의 필요성이 커질 것으로 예상됩니다. 향후 과학기기 산업이 고도화될 수록 향후에도 과학기기 유통기업의 중요성은 더욱 커질 것입니다. ▶ 전세계 과학기기 산업 성장 지속 아래의 표에 언급되어 있듯이, 전세계 연구장비 산업은 연평균 6.9%의 지속 성장이 예상되고, 과학기기 수입규모도 2019년 말 코로나19 발생 이후 평균 21% 이상 급성장세를 보이는 상황이므로, 국내 과학기기수입/유통 시장은 향후 수년동안 계속 성장세를 보일 것으로 예상됩니다. 더불어 과학기기 수입/유통 업계도 함께 성장을 지속할 것으로 추정됩니다. [바이오장비 주요품목 글로벌 시장 규모 전망] 바이오장비 산업 동향.jpg 바이오장비 산업 동향 * 출처 : 2023.6월 바이오장비 산업 동향 및 시사점_한국기계연구원 ▶ 과학기기 국산화 움직임 활성화 과학기술정보통신부 및 관련 기관들의 국내 과학기기 산업 육성책 및 지원대책이 마련됨에 따라 장기 적으로 수입장비의 국산화가 점진적으로 진행될 것으로 예상되며이와 함께 수출성장율도 함께 성장 할 것으로 예상됩니다. 이미 수요/공급 채널이 견고하게 짜여진 국내시장 보다는 해외의 개발도상국 을 대상으로 수출이 증가할 것으로 예상됩니다. ▶ 수입/유통 업계 성장 지속 반면, 코로나19의 발생 및 국가/대학/대기업 연구소의 활발한 신기술 개발 활동으로인해 고정밀/고 품질 과학기기의 수요는 지속적으로 성장할 것으로 보이며, 과학기기의 국산화 및 국내 제조기술 개 발에도 불구하고 수입의존도를 낮추기는 어려울 것으로 판단됩니다. (경기변동의 특성 및 시장여건 등) 과학기기 사업의 경우 주요 소비자의 이동이 거의 없고, 21세기 산업으로 주목받고 있는 바이오사업의 발전에 있어 꼭 필요한 부분이라는 점에서 타 사업에 비해 경기 변동의 영향이 적은 편이며, 시장여건 역시 바이오사업과 비슷하다 할 수 있습니다. (회사의 경쟁 우위 요소 등) 과학기기 사업은 당사를 비롯하여 당사의 관계사들이 지난 40여년 이상 영위하여 온사업분야입니다. 의학, 제약 및 기타 각종 국가 연구소, 기업 등에서 사용되는 과학기기 및 관련 부품, 소모품의 경우 해외 다국적 기업에서 수입하여 공급되는 것이 현실입니다. 국내 벤처 기업 등이 단기간 내에 제품의 종류, 질, 가격 등에서 경쟁력을 갖기는 힘들며, Thermo Fisher 등 글로벌 기업의 독점권 관리 등에 따라 국내에서 동일한 메이커의 판권 확보를 통한 공급도 어려워 진입 장벽이 높은 산업입니다.당사는 Thermo Fisher, Restek 등의 글로벌 다국적 기업의 제품을 국내에 공급하고 있으며, 일부 제품은 이미 국내에서 상당한 점유율을 보유하고 있습니다. 또한, 탄탄한 유통망을 가지고 있어 안정적으로 사업을 영위하고 있습니다.바이오 사업의 발전과 더불어 생명공학, 의료, 제약 산업의 발전에 따라 필수적으로 성장성이 확대되는 과학기기 사업은 기초 과학장비의 대부분을 수입하는 국내의 현실적 여건에 따라 글로벌 Maker들의 독점권을 보유한 당사는 높은 진입 장벽을 구축함으로 경쟁력 강화가 예상됩니다. 나. 향후 추진하려는 신규사업 보고서 제출일 현재 'RNA에 특화된 CMO 프로젝트' 를 본격 준비중에 있습니다. COVID-19 펜데믹으로 mRNA 기반 백신의 긴급 승인 후 RNA기반 약물은 전 세계인 대상 안정성이 확인 됐으며 이러한 여파로 글로벌 바이오 시장은 RNA 방식이 새로운 흐름으로 자리잡고 있습니다. 이에 회사는 항체 연구를 넘어 RNA 신약과 백신 개발의 세계적 도전에 발맞추는 도전을 시작 하려고 합니다.회사가 준비중인 CMO 비즈니스는 RNA 백신 및 치료제 개발을 하는 국내외 제약사,바이오 연구기업들을 대상으로 독자적인 LNP기술을 접목하여 완제 백신 및 치료제를 생산하는 RNA 전문 CMO 공정시설을 국내 및 해외에 설립 운영하는 사업입니다.회사는 RNA 백신 및
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 이사의 경영진단 의견서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성 시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것 입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다.당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측 정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.결론적으로, 동 이사의 경영진단 의견서 상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 의견서에 기재된 예측정보는 동의견서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 당사는 2008년 항체신약 전문제조업체인 (주)에이비프런티어를 흡수합병 하여 주된 사업으로는 바이오관련 항체 제조 및 판매업과 과학기자재 도소매업을 영위하고 있습니다. 세계 최고 수준의 항체기술을 보유함으로 당사는 기존 HUPO에 대한 항체공급을 비롯하여 ① 항체신약 ② 단백질칩 개발 ③ 진단키트사업 진출 등으로 생명공학분야 사업에 안정적으로 시장에 참여 하게 되었으며, 이로 인해 당사는 미래성장동력의 확보를 통한 다양한 수익원의 창출, 매출증대, 수익성 개선 증가를 기대하고 있습니다. 3. 재무상태 및 영업실적 가. 재무상태 회사의 제30(당)기 및 제29(전)기의 재무상태는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 과 목 제30(당)기 제29(전)기 증감액 증감률 [유동자산] [비유동자산] 자산총계 [유동부채] [비유동부채] 부채총계 [지배기업 소유주지분] ㆍ자본금 ㆍ주식발행초과금 ㆍ기타자본항목 ㆍ이익잉여금 [비지배지분] 자본총계 자기자본비율 부채비율 [△는 부(-)의 수치임]※ 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. ※ 연결 기준입니다. □ 자산총계는 전기대비 7,032백만원 감소한 백만원 입니다. 유동자산은 백만원 감소한 백만원 이며, 비유동자산은 타법인 주식처분 등으로 인하여 백만원 감소한 백만원 입니다. □ 부채총계는 전기대비 561 백만원 감소한 백만원 으로 차입금 및 리스부채의 감소 등이 주된 요인입니다. □ 자본총계는 전기대비 백만원 이 감소한 백만원입니다. 나. 영업실적 회사의 제30(당)기 및 제29(전)기의 영업실적은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 과 목 영 업 실 적 증감액 증감률 제30(당)기 제29(전)기 1. 매출액 2. 매출원가 3. 매출총이익 4. 판매비와관리비 5. 영업이익(손실) 6. 기타수익 7. 기타비용 8. 금융수익 9. 금융비용 10. 지분법손익 11. 법인세비용차감전 순이익(손실) 12. 법인세비용(수익) 13. 당기순이익(손실) ㆍ지배기업 소유주지분 ㆍ비지배지분 ※ 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. ※ 연결 기준입니다. □ 당사의 당기 매출액은 전기대비 4,602백만원 감소한 백만원으로 전기와 비슷한 수준입니다. 영업손실은 9,785백만원, 당기순손실은 16,749백만원으로 적자가 지속되고 있습니다. □ 영업손실의 주요 원인으로는 환율 및 동종업계 시장경쟁 심화에 따른 원가율 상승, 신규투자 등을 위한 평가 수수료, 법무비용 등의 증가, 급여성 경비(인건비)의 증가 등에 기인 합니다.□ 회사는 당해 사업연도 계획 당시 부터 일정부분의 손실을 예상 하면서 기존 사업과 시너지를 창출할 수 있고 새로운 먹거리를 찾기위한 신규사업의 적극적인 추진, 회사 성장동력 확보를 위한 임직원 처우 개선, 우수인재 영입, 신규시스템의 도입
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및 개선 등을 위하여 올 한해 공격적인 투자를 주저 하지 않았습니다. 이는 앞으로의 기대수익, 사업의 확장, 신규사업에 대한 회사의 자신감 있는 선택 이었으며 그 투자에 대한 보상은 향후 실적 및 경영성과 등으로 곧 증명할 수 있을것으로 판단합니다.□ 회사는 이미 과학기자재 관련 이커머스 플랫폼을 성공적으로 런칭했고, 동물용 CBD 사업, RNA 기반의 CMO BM , 그린 바이오 시장 진출, 사백신 기반의 백신 국산화 사업 등 준비중인 신규 사업을 실적 개선 및 기업가치 제고를 위한 마중물로 활용하여 영업수지 개선에 최선의 역량을 다할 것 입니다. 4. 유동성 및 자금조달 가. 유동성 회사는 미사용 차입금 한도를 적정 수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기위해 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고 있습니다. 유동성을 예측하는데 있어 회사의 자금조달 계획, 약정준수, 회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부 법규나 법률 요구사항도 고려하고 있습니다. 보고기간말 현재 유동성위험 분석내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 6개월 이하 6개월 초과 ~ 1년 이하 1년 초과 합계 매입채무 장기차입금 기타금융부채 전환사채(*) 합계 ※ 연결 기준입니다. ※ (*) 잔존계약에 따른 만기금액은 할인되지 아니한 계약상 현금흐름으로 계약상 만기일을 기준으로 유동성을 구분하였습니다. 나. 자금조달 □ 전환사채의 발행회사는 2022년 3월 30일 제16회차 전환사채(권면총액 : 3,140백만원) 및 2022년 3월31일 제17회차 전환사채(권면총액 : 6,000백만원)를 발행하였습니다. □ 신주인수권부사채의 재매각 회사는 2022년 2월 18일 이사회에서 만기 전 조기 상환한 제13회차 신주인수권부사채에 대한 처리 방법을 사채 소각에서 재매출로 변경하였습니다. 당기 중 제13회차 신주인수권부사채 총 권면액 130억 모두 150억원에 매각이 완료되었으며, 매각 즉시전부 신주인수권이 행사되었습니다. 제13회차 신주인수권 행사 대금은 전액 해당 신주인수권부사채로 대용 납입되었습니다. □ 차입금현황 당기말 및 전기말 차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 차입처 연이자율 당기말 전기말 단기차입금 개인 개인 바로저축은행 장기차입금(*1) 국민은행 합 계 (*1) 장기차입금에 대해 국민은행에 담보를 제공하였습니다. 5. 부외거래 당사의 부외거래는 'III. 재무에 관한 사항' 연결재무제표 및 별도재무제표의 '약정사항과 우발상황 ' 및 '소송사건' 주석을 참고하시기 바랍니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 회사가 적용한 제ㆍ개정 기준서 회사는 2023년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였습니다.① 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정 인식할 자산과 부채의 정의를 개정된 재무보고를 위한 개념체계를 참조하도록 개정되었으나, 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산' 및 해석서제2121호 '부담금'의 적용범위에 포함되는 부채 및 우발부채에 대해서는 해당 기준서를 적용하도록 예외를 추가하고, 우발자산이 취득일에 인식되지 않는다는 점을 명확히 하였습니다. 동 개정사항이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.② 기업회계기준서 제1016호 '유형자산' 개정 기업이 자산을 의도한 방식으로 사용하기 전에 생산된 품목의 판매에서 발생하는 수익을 생산원가와 함께 당기손익으로 인식하도록 요구하며, 유형자산의 취득원가에서차감하는 것을 금지하고 있습니다. 동 개정사항이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. ③ 기업회계기준서 제1037호 '충당부채, 우발부채 및 우발자산' 개정 손실부담계약을 식별할 때 계약이행원가의 범위를 계약 이행을 위한 증분원가와 계약 이행에 직접 관련되는 다른 원가의 배분이라는 점을 명확히 하였습니다. 동 개정사항이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.④ 한국채택국제회계기준 연차개선 2018-2020 ·기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초 채택'
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: 최초채택기업인 종속기업 ·기준서 제1109호 '금융상품' : 금융부채 제거 목적의 10% 테스트 관련 수수료 ·기준서 제1116호 '리스' : 리스 인센티브 ·기준서 제1041호 '농립어업' : 공정가치 측정 동 개정사항이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. 나. 중요한 회계추정 및 가정 회사는 미래에 대해 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거의 경험과 현재의 상황에 비추어 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 특히 코로나19(COVID-19)의 확산으로 회사의 추정 및 가정에 영향이 발생할 수 있으나, 당기말 현재 그 영향을 합리적으로 추정할 수 없습니다.회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 3.1 금융상품의 공정가치 활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 원칙적으로 평가기법을 사용하여 결정합니다. 회사는 보고기간말 현재 중요한 시장상황에 기초하여 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판단을 하고 있습니다. 3.2 금융자산의 손상금융자산의 손실충당금은 부도위험 및 기대손실률 등에 대한 가정에 기초하여 측정됩니다. 회사는 이러한 가정의 설정 및 손상모델에 사용되는 투입변수의 선정에 있어서 회사의 과거 경험, 현재 시장 상황, 재무보고일 기준의 미래전망정보 등을 고려하여 판단합니다. 3.3 리스회사는 리스기간을 산정할 때에 연장선택권을 행사하거나 종료선택권을 행사하지 않을 경제적 유인이 생기게 하는 관련되는 사실 및 상황을 모두 고려합니다. 연장선택권의 대상 기간(또는 종료선택권의 대상 기간)은 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것(또는 행사하지 않을 것)이 상당히 확실한 경우에만 리스기간에 포함됩니다. 선택권이 실제로 행사되거나(행사되지 않거나) 회사가 선택권을 행사할(행사하지 않을) 의무를 부담하게 되는 경우에 리스기간을 다시 평가합니다. 리스이용자가 통제할수 있는 범위에 있고 리스기간을 산정할 때에 영향을 미치는 유의적인 사건이 일어나거나 상황에 유의적인 변화가 있을 때에만 회사는 연장선택권을 행사할 것(또는 행사하지 않을 것)이 상당히 확실한지의 판단을 변경합니다.3.4 비금융자산의 손상 회사는 매 보고기간말에 모든 비금융자산에 대하여 손상징후의 존재 여부를 평가하고 있습니다. 영업권과 비한정 내용연수의 무형자산에 대해서는 매년 또는 손상징후가 있는 경우에 손상검사를 수행하며 기타 비금융자산에 대해서는 장부금액이 회수가능하지 않을 것이라는 징후가 있을 때 손상검사를 수행합니다. 이러한 계산은 추정에 근거하여 이루어집니다.
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 1. 회사의 현황 당사는 종속회사들을 포함한 지배기업으로서 프린터 사업부문, 유통사업부문, 건설사업부문(지배회사 및 종속회사) 및 무정전 전원공급장치 사업부문(지오닉스)으로 구성되어 있으며 사업부문별 내용은 다음과 같습니다. 사업부문 회사명 사업의 내용 주요제품 프린터 사업부문 (주)에이루트(주)세우테크AROOT USA, INC. 미니 프린터 제조, 판매 등 P.O.S.(Point of Sales)용 프린터 Label 프린터와 Mobile 프린터 프린터 Mechanism 등 유통 사업부문 (주)에이루트 전자기기 유통 전자기기 중전기기사업부문 (주)지오닉스 전력공급기 및 전력변환기 제조 등 무정전 전원장치(UPS), 정류기(SR포함),B/CH 등 다양한 전원공급 장치 및전력변환 장치 기타 사업부문 (주)에이루트(주)에이루트개발(주)동래온천자산개발(주)에이루트호텔앤리조트큐리어스솔루션제이차기업재무안정사모투자(합)(주)에이루트에코Aroot Holdings Mongolia LLC 건설 및 분양, 금융투자, 폐기물 종합 재활용업, 광물관련 자문 등 부동산 개발 및 시행신재생에너지금융투자, 광물관련 자문 등 ※ 기타 자세한 사항은 본 보고서 'Ⅱ사업의내용'의 '2.주요제품 및 서비스' 부터'7. 기타 참고사항'을 참조하시기 바랍니다. 연결대상 종속회사의 내용은 본 보고서의 'XII. 상세표'를 참조하시기 바랍니다. 2. 사업부분별 주요 재무정보 연결실체의 사업부문별 주요 재무정보는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 미니프린트사업 유통사업 중전기기사업 기타 합계 2023년 매출액 영업이익(손실) 감가상각비 자산총액 부채총액 2022년 매출액 영업이익(손실) 감가상각비 자산총액 부채총액 2021년 매출액 영업이익(손실) 감가상각비 자산총액 부채총액 2. 주요 제품 및 서비스 1. 주요 제품 등의 현황 (단위 : 백만원) 사업부문 품목 용도 2023년 (제22기) 매출비중(%) 미니프린터 POS용 영수증 인쇄 휴대용프린터영수증 및 라벨 인쇄 바코드 등 라벨 인쇄 기타 POS 주변기기기 타 중전기기사업 전력공급기 등 전원공급장치전력변환장치 기타 전원공급 공사기 타 유통 잡화 가방 시계 등 전자기기 샤오미 등 기타 부동산임대 부동산임대 금융수익 금융수익 부동산개발 부동산분양 합 계 2. 주요 제품 등의 가격 변동 추이 (단위 : 원) 구분 2023년(제22기) 2022년(제21기) 2021년(제20기) 수출 내수 수출 내수 수출 내수 * 원재료 매입액 / 매입 수량을 기준으로 산출함 3. 제품 설명 및 주요 상표에 관한 사항 품 목 주요상표 제 품 설 명 잉크리본에 충격을 가하여 용지에 인쇄가 되는 형식의 프린터 입니다. 백화점, 호텔, 식당 등에서 사용하는 POS 시스템의 일부분으로 설치되어 영수증 혹은 주문서 등을출력하는 용도로 사용 됩니다. 소음과 속도에서 단점은 있으나 2Copy 프린터와 출력물의 영구 보존이라는 장점이 있는 프린터입니다. 열에 반응하는 특수처리된 감열용지에 head 에서 열을 가하여 인쇄하는 프린터 입니다. 영수증 출력, 티켓 발행, 복권 출력 등에 사용되며, 소음이 적고, 고속인쇄가 장점인 반면, 장시간 영수증 보관이 어렵다는 단점이 있는 프린터입니다. Label 용지에 여러가지 제품 사양을 인쇄하는 용도로 사용되며, 주로 Barcode를 인쇄하므로 Barcode 프린터라고 합니다. 주로 공장, 물류센터 등에서 많이 사용되는 프린터입니다. PDA 등을 이용하여 인쇄를 필요로 하는 데이터를 Mobile printer 에서 수신하여 해당 내용을 인쇄하게 되는 프린터 입니다. 용도로는 택배, 주차관리, 배달 관련 산업, 경찰의 고지서 발급 및 스티커출력시 사용합니다. 이동성이 있기 때문에 Portable 프린터라고도 합니다. 프린터 매카니즘은 Printing을 하기 위한 Engine Part 라고 할 수 있으며, 인쇄동작을 가능하게 하는 기구물을 의미합니다. 주로 시스템 내부에 장착되어 인쇄기능을 담당하는부품입니다. 신용 카드 단말기, 주차시스템, kiosk
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Banking시스템, POS 시스템에서 사용합니다. TabletPC 노트북보다는 작고 PDA보다는 큰 휴대용 무선 단말기로 이메일 송수신, 워드프로세서 작성, 전자책 읽기 등 무선으로 업무 및 의사소통 등 작업환경에 따라 다양한 용도로사용되는 PC 입니다. 종전의 PDA에 비해 멀티미디어 기능과 가독성이 뛰어나며, 노트북에 비해 배터리 사용시간은 길고 무게가 가벼워 휴대성이 높은 것이 특징이며, Mobile Printer와 연동을 통하여 산업 현장에 맞는 다양한 규격의 출력이 가능한 제품입니다. 기타 SEWOO 부품 및 A/S 매출입니다. 4. 주문자 상표 부착 방식(OEM) 당사 모델명 주요 상표 SLK-T100 ODP333 SLK-TS400 DTR001 SLK-T320 RP330 SLK-T120 Retail01 3. 원재료 및 생산설비 1. 주요 원재료 등의 현황 (단위 : 백만원) 사업부문 품목 용도 매입액 비고 미니프린터 사출물 류 프린터구성부품 AC CORD CUTTER IC 류 PCB 류 PRESS 류 SMPS 기타 합 계 2. 주요 원재료 등의 가격변동 추이 (단위 : 원) 사업부문 품목 2023년(제22기) 2022년(제21기) 2021년(제20기) 미니프린터 사출물 류 AC CORD CUTTER IC 류 PCB 류 PRESS 류 SMPS 기타 * 원재료 매입액 / 매입 수량을 기준으로 산출함 3. 생산 능력 (단위 : 대) 사업부문 품목 2023년(제22기) 2022년(제21기) 2021년(제20기) 미니프린터 프린터 SET 4. 생산 능력의 산출 근거 1) 산출방법 기간 사업소 구분 프린터 SET 비고 2023년(제22기) 오산(본사) 월평균인원(명) 일일작업시간(H) 월간작업시간(H)/1인 생산능력(대수) 2022년(제21기) 오산(본사) 월평균인원(명) 일일작업시간(H) 월간작업시간(H)/1인 생산능력(대수) 2021년(제20기) 오산(본사) 월평균인원(명) 일일작업시간(H) 월간작업시간(H)/1인 생산능력(대수) 2) 평균 가동시간 사업부문 사업소 1일 평균 가동시간 월 평균 가동일수 미니프린터 오산(본사) 5. 생산설비의 현황 등 (단위 : 백만원) 사업 부문 구분 계정과목 기초가액 당기증감 당기상각 기말 잔액 증가 감소 미니프린터 오산(본사) 토지 건물 구축물 기계장치 차량운반구 비품 공구와기구 시설장치 합계 6. 설비의 신설 및 매입계획 등 본 보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다. 4. 매출 및 수주상황 1. 매출 실적 (단위 : 백만원) 사업부문 품목 구분 2023년(제22기) 2022년(제21기) 2021년(제20기) 미니프린터 내수 수출 소계 내수 수출 소계 내수 수출 소계 기타 내수 수출 소계 중전기기사업 전력공급기 등 내수 수출 소계 기타 내수 수출 소계 기타 금융수익 내수 부동산임대 내수 마스크 내수 부동산개발 내수 투자 영화투자 내수 유통 잡화 내수 전자기기 내수 수출 자동차 내수 합계 수출 내수 계 2. 판매경로 및 판매전략 등 1) 판매조직 조직도(영업).jpg 조직도(영업) 당사의 판매는 영업본부에서 총괄하고 있으며, 국내외에 당사 제품의 판매 업무를 담당하고 있습니다. 구분 담당업무 국내영업팀 해외영업팀 전 세계 약 100여개 국가, 400개 이상의 전문 유통상과 제휴국가별, 신규 거래처 및 신규 프로젝트 지속 발굴해외 전문 전시회 (Retail, Warehouse Management Solution, Logistics, Hospitality, Banking 및 각종 IT 솔루션 산업군) 참가매출 목표 수립 및 달성을 위한 전략 협의, 해외 지사 관리 및 업무 지원국가 별, 프로젝트 수주를 위한 영업 및 기술 지원국제 시장 동향 및 경쟁사 근황, 가격 조사를 통한 시장 니즈 분석오더 수주 및 매출 관리, 해외 선적, 대금 회수 등의 해외 수출 업무 상품기획팀 SEWOO 브랜드 인지도 제고 방안 확립 및 강화를 위한 마케팅 전략 수립 및 운영해외 전시회 참가, 기획 및 운영 주관 홈페이지 콘텐츠 등록 및 운영 관리, 유지보수 대응홍보물 (카달로그, 리플렛,
에이루트 — [기재정정]사업보고서 (2023.12)

판촉물, 동영상 등) 기획 제작 및 재고 관리 2) 판매경로 등당사는 제품 특성상 대부분 OEM방식으로 전문 유통업체를 통해 제품을 판매하고 있습니다.국내외 각국의 전문 유통업체는 대부분 연간 협의된 목표량과 현지의 재고상황에 따라 주문하여 판매하고 있으며, ODM 경우 당사는 제품을 개발하여 판매하고 있습니다. 당사의 주요 거래처는 영업상의 비밀로서 고객사의 요구에 따라 기재하지 않습니다. 3. 수주상황 당사는 대부분 국내외 전문 유통업체의 재고상황에 따라 주문서를 접수하여 생산되고 있습니다. 통상 발주서 접수 후 4~6주 내에 제품을 생산하여 출고하고 있으며, 대금 회수 방식은 T/T in Advance, T/T 또는 L/C Net 30~60days 가 대부분입니다. (단위 : 대, 백만원) 품목 수주일자 납기 수주총액 기납품액 수주잔고 수량 금액 수량 금액 수량 금액 미니프린터 합 계 ※ 상기 수주상황은 금융감독원 전자공시시스템(https://dart.fss.or.kr)에 2021년 7월 30일 공시된 '단일판매공급계약체결' 기준으로 작성되었습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 1) 재무위험관리 1.1 재무위험관리요소 연결회사는 신용위험, 유동성 위험과 시장위험에 노출되어 있습니다(시장위험은 다시 환율변동위험, 이자율변동위험과 지분증권에 대한 시장가치 변동위험 등으로 구분됨). 연결실체는 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 각각의 위험요인에 대해 면밀하게 모니터링하고 대응하는 위험관리 정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다. 재무위험관리의 대상이 되는 연결실체의 금융자산은 현금및현금성자산, 기타유동ㆍ비유동 금융자산, 매출채권 등으로 구성되어 있으며 금융부채는 매입채무, 기타금융부채 및 차입금 등으로 구성되어 있습니다. 1.1.1 시장위험 (1) 외환위험연결회사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히 주로 달러화 및 유로화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채와 관련하여 발생하고 있습니다.연결회사의 위험관리 정책은 향후 12개월간 각각의 주요 외화별로 예상되는 현금흐름(주로 수출 및 재고자산의 매입)에서 발생하는 환율변동위험의 75%에서 100%를 회피하는 것입니다. 금융상품의 주요 통화별 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 현금및현금성자산 USD EUR MNT JPY CNY 계 매출채권 USD EUR 계 매입채무 USD 계 차입금 USD 계 당기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 10% 변동시 환율 변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기 전기 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 미국달러/원 유로/원 투그릭/원 엔/원 위안/원 (2) 가격위험연결회사는 연결재무상태표상 기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 분류되는 연결회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 연결재무상태표상 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 또는 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류되는 연결회사 보유 지분증권의 가격위험에 노출돼 있습니다. (3) 이자율위험 연결회사는 고정이자율과 변동이자율로 자금을 차입하고 있으며, 이로 인하여 이자율위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 고정금리차입금과 변동금리차입금의 적절한 균형유지 정책을 수행하는 등 이자율위험을 관리하고 있으며, 이자율위험에 노출된 차입금 내용은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 2023년 2022년 2021년 차입금(변동금리) 이자율 1% 변동시 세전손익에 미치는 영향의 연단위 민감도 분석내용은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 2023년 2022년 2021년 1%상승 1%하락 1%상승 1%하락 1%상승 1%하락 이자비용 연결회사는 차입에서 비롯한 이자비용의 변동위험 등의 이자율 변동위험에 노출되어있습니다. 이러한 연결실체의 이자율 변동위험은 이자수취 자산에의 투자 등에서 비롯됩니다. 1.1.2 신용위험 신용위험은 연결실체의 통상적인 거래 및