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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상·예측한 활동, 사건 또는 현상은, 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다. 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에, 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 당사는 유무선융합 통신 솔루션 소프트웨어 개발 전문기업으로, 스마트 네트워크 솔루션(5G,4G), MCPTT솔루션. Enterprise VoIP솔루션, AIoT 솔루션 등을 자체 개발하여 통신사업자, 공공기관, 기업 고객들에게 공급하고 있습니다. 고객사의 특성과 요구에 맞춰 소프트웨어/하드웨어 솔루션 납품 및 라이선스 제공, 용역 개발 등 인적 자원을 활용한 소프트웨어 개발 및 공급 관련 사업을 영위하고 있습니다. 주요 사업 분야인 유무선 융합 통신 및 All-IP 통신 보안 시장에서는 최첨단 기술과 고도로 숙련된 전문성을 요구하기 때문에, 제품의 최종 판매를 위해서 서비스/요구사항 기획 및 분석, 심도 있는 기술 컨설팅, 구축과 운용 전반에 걸친 지원이 가능한 것이 당사의 경쟁력입니다. 스마트 네트워크 및 Enterprise VoIP분야의 경우 지난해 대내외 여건 악화 및 경제 전망에 대한 불확실성으로 인한 통신사 및 일반 기업들의 CAPEX비용 감소로 전년대비 좋은 실적을 보이지 못하였습니다. 하지만 최근 기업들의 AI관련 솔루션 투자 기조와 지속적 기술 지원을 통한 고객의 신뢰 확보로, 향후 시스템 고도화나 증설과 같은 지속적인 매출 성장에 기여할 것으로 보고 있습니다. MCPTT솔루션은 삼성전자 글로벌 사업에 긴밀히 협력하며, 핵심제품 공급사로 자리매김하였습니다. 더불어 MCPTT API exposure GW (API-GW)등의 공급 제품을 지속적으로 확장하여, 해외시장 점유율을 늘려 나아갈 계획입니다. 또한, 5G 기반 기술 관련사업과 IoT 관제 및 AI, 빅데이터 기술 실증 등 새로운 상용화 통신기술에 대한 연구개발 수행 등 AIoT분야의 차세대 기술 확보를 위한 노력을 꾸준히 해왔습니다. 특히 생성형AI를 활용한 특허관리 플랫폼을 출시하며, 신규 시장 창출을 이어 나갈 것입니다. 3. 재무상태 및 영업실적 (1) 재무상태 (단위 : 원) 과 목 제22기(2024년) 제21기(2023년) 제20기(2022년) 유동자산 비유동자산 자 산 총 계 유동부채 비유동부채 부 채 총 계 자본금 기타자본 자 본 총 계 부채와 자본총계 ▶ 제22기 당사의 자산총계는 전기대비 1,753.백만원(5.12%) 증가한 35,996백만원입니다.자산의 주요 증감원인은 유동자산 외상매출금 및 계약자산 (17억) 증가가 주요 원인입니다.부채는 전기대비 418백만원(14.22%)증가하여 3,359백만원이며, 외상매입금 증가가주요 원인입니다.자본은 전기대비 1,334백만원(4.26%)증가하여 32,638백만원이며, 당기손익발생으로로 인한 이익잉여금이 증가 하였기 때문입니다. (2) 영업실적 (단위 : 원) 과 목 제22기(2024년) 제21기(2023년) 제20기(2022년) 매출액 매출원가 매출총이익 판매비와관리비 영업이익
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금융수익 금융비용 기타수익 기타비용 법인세비용차감전순이익 당기순이익 ■부문별 매출실적 (단위 : 원) 부문 제22기(2024년) 제21기(2023년) 증감율(%) 금액 비중 금액 비중 유무선 융합 통신 및 IoT All-IP통신보안 솔루션 기타매출 매출 합계 ▶ 주요 경영실적을 살펴보면 매출액은 17,200백만원으로 전년 대비 3,756백만원이 증가하여 27.94% 증가하였고, 385백만원의 영업이익이 발생하여 전년대비 2,485백만원이 증가하여 흑자전환 하였습니다. 세부적인 부문별 매출 실적으로는 유무선융합 통신솔루션 매출액(일부 IoT 매출 포함) 은 7,057백만원으로 전년 대비 9.58% 감소 하였고 그밖에 AII-IP 통신보안 솔루션 매출액은 2,223백만원으로 9.05% 증가하였으며 유지보수 및 그외 기타매출은 7,919백만원으로 전년대비 119.98% 증가 하였습니다. (3) 주요 경영지표 (가) 안정성지표 구 분 산 식 비 율(%) 제 22기 제 21기 유동비율 유동자산 　────── ×100 유동부채 부채비율 부채총계 　────── ×100 자기자본 (나) 수익성지표 구 분 산 식 비 율(%) 제 22 기 제 21 기 매출액영업이익률 영업이익 ─────────── ×100 매출액 총자산대비 영업현금흐름비율 영업활동으로인한현금흐름 ─────────── ×100 총자산 (다) 성장성 및 활동성지표 구 분 산 식 비 율(%) 제 22 기 제 21 기 매출액증가율 당기매출액 ─────── ×100-100전기매출액 영업이익증가율 당기영업이익 ─────── ×100-100 전기영업이익 총자산증가율 당기말총자산 ──────── ×100-100 전기말총자산 4. 유동성 및 자금조달 등 (1) 유동성 현황 당사는 안정적인 재무안정성을 갖추고 있으며, 영업활동을 위한 충분한 유동성을유지하고 있습니다.2024년도 12월말 기준 안정성지표로서 유동비율은 965.29% 부채비율은 10.29%로서 안정적인 재무구조를 보이고 있으며, 현재의 유동성 규모를 고려할 때, 당사는 단 기간 내 유동성 부족현상이 발생할 가능성은 매우 낮은 것으로 판단하고 있습니다. (2) 자금조달 현황 ▶ 공시대상기간 중 자금조달 내역은 없음. 5. 부외부채에 관한 사항 ▶ 당사의 부외거래는 Ⅲ. 재무에 관한 사항 중 재무제표의 "주석 29. 우발채무 및 약정사항 등”을 참조하시기 바랍니다. 6. 그밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 회사의 회계정책 및 추정에 관한 사항 ▶ 당사의 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항은 『Ⅲ. 재무에 관한 사항 중 재무제표의 주석 3. 중요한 회계정책』을 참조하시기 바랍니다. 나. 법규상의 규제에 관한 사항 해당사항 없습니다.다. 파생상품 및 위험관리정책 당사는 보고서 제출일 현재 체결된 파생상품계약이 존재하지 않습니다. 라. 위험관리 정책에 관한 사항 ▶ 회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 공정가치 이자율 위험, 현금흐름 이자율 위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 회사의 전반적인 위험관리프로그램은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. ▶ 당사의 위험관리 세부내역은 『Ⅲ. 재무에 관한 사항 중 주석 30. 위험관리”』을 참조하시기 바랍니다.
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 (1) 업계현황 지주회사(持株會社, Holding Company)란 다른 회사의 주식을 소유한 회사로서 독점규제 및 공정거래에 관한 법률(공정거래법)에서는 자산총액이 5,000억원 이상으로 지배 목적으로 보유한 국내 자회사의 지분합계가 당해 회사 자산 총액의 50% 이상인 회사를 지주회사로 규정하고 있습니다. 지주회사는 단순히 주식을 소유하는 것만이 아니라, 법적기준 이상의 해당회사의 주식(의결권)을 보유함으로써 그 회사에 대하여 실질적인 지배권을 취득하는 것을 사업의 목적으로 하는 회사입니다. 지주회사는 크게 순수지주회사와 사업지주회사로 구분할 수 있습니다. 순수지주회사는 어떠한 사업활동도 하지 않고, 다른 회사의 주식을 소유함으로써 그 회사를 지배하는 것을 주된 목적으로 하며 지배하는 자회사들로부터 받는 배당금을 주된 수입원으로 합니다. 사업지주회사는 직접 어떠한 사업활동을 함과 동시에 다른 회사를 지배하기 위하여 주식을 소유하는 회사입니다. 우리나라에서는 경제력 집중 및 산업의 독점화를 방지하기 위하여 지주회사 제도를 법률로 금지하여 왔으나 IMF 금융위기 이후 구조조정을 원활하게 하기 위하여 공정거래법상 엄격한 요건을 충족할 경우에 한하여 지주회사 설립 및 전환을 허용하고 있습니다. 지주회사는 독점규제및공정거래에관한법률 규정에 의거 다음에 해당하는 행위를 하여서는 안 됩니다. 1) 자본총액의 200%를 초과하는 부채액을 보유하는 행위2) 자회사의 주식을 그 자회사 발행주식총수의 100분의 50 [자회사가 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 주권상장법인인 경우, 주식 소유의 분산요건 등 상장요건이 같은 법에 따른 증권시장으로서 대통령령으로 정하는 국내 증권시장의 상장요건에 상당하는 것으로 공정거래위원회가 고시하는 국외 증권거래소에 상장된 법인인 경우 또는 공동출자법인인 경우에는 100분의 30으로 하고, 벤처지주회사의 자회사인 경우에는 100분의 20으로 한다.] 미만으로 소유하는 행위, 3) 계열회사가 아닌 국내 회사(「사회기반시설에 대한 민간투자법」 제4조제1호부터 제4호까지의 규정에서 정한 방식으로 민간투자사업을 영위하는 회사는 제외한다.)의 주식을 그 회사 발행주식총수의 100분의 5를 초과하여 소유하는 행위(소유하고 있는 계열회사가 아닌 국내회사의 주식가액의 합계액이 자회사의 주식가액의 합계액의 100분의 15 미만인 지주회사에 대하여는 적용하지 아니한다) 또는 자회사 외의 국내 계열회사의 주식을 소유하는 행위 4) 금융지주회사외의 지주회사(이하 "일반지주회사"라 한다)인 경우 금융업 또는 보험업을 영위하는 국내회사의 주식을 소유하는 행위 이 와 같은 공정거래법상 지주회사의 행위제한규정을 위반할 경우 공정거래위원회로부터 독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제38조 제3항에 따른 과징금 및 동법 제124조 및 제128조에 의한 벌칙을 부과받을 수 있습니다. (2) 회사 현황 당사는 다른 회사의 주식을 소유함으로써 그 회사를 지배하는 것을 목적으로 하는 지주회사로서 2024년 12월 2일 (주)GS리테일에서 인적분할하여 설립된 회사이며, 파르나스호텔(주), (주)후레쉬미트를 자회사로 두고 있으며, 손자회사는 (주)피앤에쓰가 있습니다. 당사는 주권상장법인으로서 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제161조에 의하여 주요경영사항을 신고하여야 하며, 동시에 지주회사로서 유가증권시장 공시규정 제8조에 따라 자회사의 주요경영사항에 대하여도 신고하여야 합니다. 신고대상 자회사의 범위는 2024년 12월 1일 개시 재무상태표상 가액 기준으로 지주회사가 소유하고 있는 자회사 주식의 장부가액이 자산총액의 10% 이상을 차지하고 있는 자회사로 파르나스호텔(주) 1개사 입니다. □ 주요 종속회사 및 주요 자회사 (대상회사 : 파르나스호텔(주)) 파르나스호텔은 40여 년의 걸친 호텔 경영 노하우와 럭셔리 호텔 경험을 축적해 온 호텔 전문기업으로서 강남구 삼성역 인근의 한국무역센터 부지 내 2개의 프리미엄 럭셔리 5성급 호텔인 '그랜드 인터컨티넨탈 서울 파르나스'와 '웨스틴 서울
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파르나스'(구, 인터컨티넨탈 서울 코엑스)를 운영하고 있습니다. 또한 호텔운영의 축적된 노하우를 바탕으로 5성급 독자 브랜드인 '파르나스 호텔 제주'를 2022년 7월에 개관하여 성공적으로 운영함으로써 국내 대표 관광지인 제주도에서 내외국인의 여행 수요에도 대응하고 있습니다. 이와 더불어 서울과 경기 지역에서 '나인트리 바이 파르나스' 브랜드의 비즈니스호텔 6개를 운영하고 있습니다. 비즈니스호텔 현황으로는 2012년 12월 명동관광특구 내에 객실 144실 규모의 '나인트리 바이 파르나스 서울 명동Ⅰ'의 개관, 2017년 3월 중구 초동에 408실 규모의 '나인트리 바이 파르나스 서울 명동 Ⅱ' 개관, 2019년 10월 종로구 관훈동에 한국의 전통과 모던함의 조화를 콘셉트로 하는 301실 규모의 '나인트리 바이 파르나스 서울 인사동' 개관, 2020년 1월 서울 패션 메카의 중심인 동대문 인근에 219실 규모의 '나인트리 바이 파르나스 서울 동대문'을 개관하였고, 2021년 6월에는 수도권 남부의 대표적 비즈니스 중심지 판교에 '나인트리 바이 파르나스' 브랜드의 Flagship Store의역할을 수행하는 315실 규모의 '나인트리 바이 파르나스 서울 판교'를 개관하여 운영하고 있습니다. 2023년 4월 용산구 한강로에 신규 개관한 274실 규모의 '나인트리 프리미어 로카우스 호텔 서울 용산'을 위탁운영하고 있습니다. 아울러 파르나스호텔은 국내 최고 수준의 프라임 오피스 빌딩과 프리미엄 복합쇼핑몰을 운영중으로 '파르나스 타워'와 '파르나스몰'을 2016년에 개관하여 현재 안정적인 임대수익 창출과 더불어 기존 호텔운영과의 시너지를 극대화하고 있습니다. 이로써 파르나스호텔은 프리미엄 럭셔리 호텔과 럭셔리 리조트형 호텔, 프리미엄 비즈니스 호텔, 프라임 오피스 빌딩 및 프리미엄 복합쇼핑몰을 운영하는 국내 호텔산업내 대표 Premium Lifestyle Brand로 자리매김 하였습니다. (1)사업장 현황 구 분 지역 객실수 개관 5성급 호텔 그랜드 인터컨티넨탈 서울 파르나스 서울 강남구 삼성동 1988년 08월 인터컨티넨탈 서울 코엑스 주1) 서울 강남구 삼성동 1999년 12월 파르나스 호텔 제주 제주 서귀포시 색달동 2022년 07월 비즈니스호텔 나인트리 바이 파르나스 서울 명동 Ⅰ 서울 중구 명동 2012년 12월 나인트리 바이 파르나스 서울 명동 Ⅱ 서울 중구 초동 2017년 03월 나인트리 바이 파르나스 서울 인사동 서울 종로구 관훈동 2019년 10월 나인트리 바이 파르나스 서울 동대문 서울 중구 을지로 2020년 01월 나인트리 바이 파르나스 서울 판교 성남시 수정구 시흥동 2021년 06월 비즈니스호텔(위탁운영) 나인트리 프리미어 로카우스 호텔 서울 용산 서울 용산구 한강로3가 2023년 04월 임대 오피스 파르나스 타워 서울 강남구 삼성동 2016년 07월 주1) '인터컨티넨탈 서울 코엑스'는 24년 7월 1일부로 영업중단 및 리모델링 공사중이며 2025년 하반기중 '웨스틴 서울 파르나스'로 재개관 예정입니다. □ 자회사 (대상회사 : (주)후레쉬미트) 후레쉬미트는 2024년 말 기준 종합 축산 제조 가공 전문 회사인 (주)후레쉬미트의 지분을 51%를 보유중에 있습니다. ㈜후레쉬미트는 신선하고 안전한 축산제품을 합리적인 가격으로 고객에게 제공함으로써 경쟁사와 차별화된 고객가치를 전달할 수 있을 것으로 기대하고 있으며, 향후 자회사인 파르나스호텔(주)과의 시너지 또한 기대하고 있습니다. 2. 주요 제품 및 서비스 연결회사의 영업부문(사업부문)은 파르나스호텔 중심의 사업 다각화로, 사업영역별 정확하고 신속한 재무정보를 도출하고 합리적인 성과분석을 위하여 사업장별(property)로 하고 있습니다. 또한 하단의 영업부문별 손익 실적 등은 분할기일('24.12.01)부터 당기말('24.12.31)까지 내역입니다. (1) 연결회사의 영업부문(사업부문) 사업부문 주요 재화 및 용역 주요 상표 등 그랜드호텔 객실, 식음, 연회 그랜드 인터컨티넨탈 서울 파르나스 코엑스호텔 객실, 식음, 연회 웨스틴 서울 파르나스
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제주호텔 객실, 식음, 연회 파르나스호텔 제주 나인트리호텔 객실, 식음, 연회 나인트리호텔 파르나스타워 임대사업 파르나스타워 공통 및 기타 지주사, 식육제품 등 (주)GS피앤엘, (주)후레쉬미트 (2) 영업부문의 손익 내역 - 당기 (단위: 천원) 구 분 그랜드호텔 코엑스호텔 제주호텔 나인트리호텔 파르나스타워 공통 및 기타(*1) 합 계 외부고객으로부터의 수익 보고부문 영업이익(손실) 감가상각비와 상각비(*2) 사용권자산 감가상각비 이자수익 이자비용 (*1) 공통 및 기타 부문은 보고부문의 요건을 충족하지 못하는 영업부문과 영업부문에 대한 지원활동을 수행하는 부서 등을 포함하고 있습니다. (*2) 유형자산 상각비, 투자부동산 상각비 및 무형자산 상각비의 합계입니다.(*3) 상기 영업부문 손익은 분할기일('24.12.01)부터 '24.12.31까지 내역입니다. (3) 영업부문의 자산 내역 - 당기 (단위: 천원) 구 분 그랜드호텔 코엑스호텔 제주호텔 나인트리호텔 파르나스타워 공통 및 기타(*1) 합 계 보고부문 자산 관계기업 투자자산 비유동자산의 증가 (*1) 공통 및 기타 부문은 보고부문의 요건을 충족하지 못하는 영업부문과 영업부문에 대한 지원활동을 수행하는 부서 등을 포함하고 있습니다. (4) 영업부문 전체 수준의 공시 - 당기 (단위: 천원) 구 분 당기 객실수입 식음료수입 연회수입 부대사업수입 임대수입 기타수입 봉사료수입 상품매출 합계 (*1) 상기 영업부문 전체 수준의 공시는 분할기일('24.12.01)부터 '24.12.31까지 내역입니다. □ 주요 종속회사 및 주요 자회사 (대상회사 : 파르나스호텔(주)) (1) 주요 상품 등의 내용[5성급 호텔 및 프리미엄 비즈니스호텔] 파르나스호텔은 5성급 호텔 3개, 프리미엄 비즈니스호텔 6개 운영을 통해 객실 매출, 연회 및 F 매출 등이 발생하고 있습니다. '그랜드 인터컨티넨탈 서울 파르나스'는 강남구 테헤란로 521에 위치해 있으며 총 객실수 550실, 주요시설로는 연회장 15개, 식음업장 5개를 운영하고 있습니다. 2025년 하반기 개관 예정인 '웨스틴 서울 파르나스'는 강남구 봉은사로 524에 위치하고 있으며 객실수 500여개실 이상, 연회장 및 식음업장 10개 이상을 운영예정입니다. 최종 운영 현황은 재개관시 확정 예정입니다. '파르나스 호텔 제주'는 서귀포시 중문관광로 72번길 100에 위치하고 있으며 총 객실수 307실, 연회장 3개, 식음업장 4개를 운영하고 있습니다. 비즈니스호텔 현황으로는 2012년 12월 명동관광특구 내에 객실 144실 규모의 '나인트리 바이 파르나스 서울 명동Ⅰ'의 개관, 2017년 3월 중구 초동에 408실 규모의 '나인트리 바이 파르나스 서울 명동 Ⅱ' 개관, 2019년 10월 종로구 관훈동에 한국의 전통과 모던함의 조화를 콘셉트로 하는 301실 규모의 '나인트리 바이 파르나스 서울 인사동' 개관, 2020년 1월 서울 패션 메카의 중심인 동대문 인근에 219실 규모의 '나인트리 바이 파르나스 서울 동대문'을 개관하였고, 2021년 6월에는 수도권 남부의 대표적 비즈니스 중심지 판교에 '나인트리 바이 파르나스' 브랜드의 Flagship Store의 역할을 수행하는 315실 규모의 '나인트리 바이 파르나스 서울 판교'를 개관하여 운영하고 있습니다. 2023년 4월 용산구 한강로에 신규 개관한 274실 규모의 '나인트리 프리미어 로카우스 호텔 서울 용산'을 위탁운영하고 있습니다. [오피스 빌딩 및 몰] 파르나스호텔은 강남구 삼성동 무역센터 부지에 국내 최고 수준의 프라임 오피스 빌딩인 '파르나스 타워'를 2016년에 개관하여 운영해오고 있습니다. '파르나스 타워'는 세계적인 친환경 건축물 인증인 LEED Gold 등급을 획득한 오피스 빌딩으로 삼성역의 새로운 랜드마크 역할을 하고 있으며 코엑스 컨벤션, 무역센터, 도심공항터미널, 현대백화점, 지하철 삼성역과 직접 연결되어 기업에게 최고의 비즈니스 환경을 제공하고 있습니다. 또한 '파르나스 타워'와 함께 2016년 코엑스몰에 Urban Lifestyle과 Premium
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Dining을 경험할 수 있는 프리미엄 쇼핑몰인 '파르나스몰'을 개관하여 운영중에 있습니다. 세계적인 관광명소 롯본기 힐즈와 오모테산도 힐즈를 탄생시킨 일본의 모리사가 디자인한 파르나스몰은 단순히 물건 구매만을 위한 쇼핑몰이 아닌 예술과 문화, 그리고 쇼핑이 공존하는 새로운 개념의 쇼핑몰입니다. 이로써 대한민국 문화 중심지 강남의 문화와 유행을 선도하는 고객들에게 차별화된 쇼핑 공간을 제공하고 있습니다. (2) 주요 상품 등의 매출 구성비 당사는 '24.12월 법인 설립으로 전기 재무제표 비교표시를 하지 않았습니다. 그러나 주요 자회사(주요 종속회사)인 파르나스호텔의 주요 상품 등의 매출 구성비는 정보제공의 이해를 용이하게 하기 위해, 최근 3개년 1.1일~12.31일 누계로 기재하였습니다 1) 주요 상품 등의 매출구성비 (단위 : 백만원) 구분 2024년 2023년 2022년 금액 비중 금액 비중 금액 비중 객실 객실 외 소계 2) 매출형태별 실적 (단위 : 백만원) 매출유형 2024년 2023년 2022년 객실 식음, 연회 기타 소계 (3) 주요 상품 등의 가격변동 추이 호텔산업은 입지가 중요한 특성을 보유하고 있습니다. 어떠한 입지에 자리하고 있느냐가 호텔에서 판매하는 상품 가격을 결정하게 됩니다. 호텔은 주요 이용자(메인 타겟)의 접근성이 우수하여야 하며, 입지의 특성에 맞는 시설의 개발이 사업의 주요 성공요인입니다. 또한 호텔산업은 호텔 그 자체가 상품인 장치산업의 특성을 보이고 있음에 따라, 시설의 건축, 인테리어, 가구 및 집기, 운영 장비 등에 따라 가격 또한 결정이 됩니다. 3. 원재료 및 생산설비 당사(GS피앤엘 별도)는 지주회사로서 당기 원재료 및 생산설비가 없습니다.주요 종속회사이며 주요 자회사인 파르나스호텔의 원재료 및 생산설비 현황은 아래와 같습니다. □ 주요 종속회사 및 주요 자회사 (대상회사 : 파르나스호텔(주)) (1) 주요 원재료 구분 주요 품목 주요 매입처 식료품 육류, 과일, 채소 등 아워홈, 혜성프로비젼, 케이티에스씨, 우성수산, 코와이드밸리 등 음료품 주류, 일반 음료 등 동원와인플러스, 대진주류, 주식회사 대정, 씨에스알와인, 서영주류 등 생화 꽃 로즈앤, 월드플로라 등 (2) 주요 원재료 가격변동 추이 (기준일 : (단위 : 원) 구 분 2024년 2023년 2022년 쇠고기 안심 국내산(한우/냉장/1++/민속한우) / KG 쇠고기 아랫등심 국내산(한우/냉장/1++/민속한우) / KG 호주산 소고기 안심 / KG 돼지고기 뼈없는 등심 국내산 냉장 / KG 돼지고기 삼겹살 국내산 냉장/ KG 돼지고기 삼겹살 냉동 수입산 / KG 닭다리살 껍질 제거 / KG 쌀 업장용 (당진해나루/20kg/포) 생수 1종 / 500ml (3) 영업설비 현황 (기준일 : (단위 : 백만원) 사업부문 구분 소재지 토지 건물 객실수 소유구분 장부가액 공시지가 장부가액 시가표준 호텔/임대 오피스 그랜드 인터컨티넨탈 서울 파르나스(파르나스타워 포함) 서울 강남구 삼성동 소유 인터컨티넨탈 서울 코엑스 주1) 서울 강남구 삼성동 파르나스호텔 제주 제주 서귀포시 색달동 임차 비즈니스호텔 나인트리호텔 명동 서울 중구 명동 임차 나인트리 프리미어 호텔 명동Ⅱ 서울 중구 초동 임차 나인트리 프리미어 호텔 인사동 서울 종로구 관훈동 임차 나인트리호텔 동대문 서울 중구 을지로 임차 나인트리 프리미어 호텔 서울 판교 성남시 수정구 시흥동 임차 나인트리 프리미어 로카우스 호텔 서울 용산 서울 용산구 한강로3가 위탁운영 주1) '인터컨티넨탈 서울 코엑스'는 24년 7월 1일부로 영업중단 및 리모델링 공사중이며. 2025년 하반기중 '웨스틴 서울 파르나스'로 재개관 예정입니다. 4. 매출 및 수주상황 GS피앤엘(별도 기준) 당기 매출은 없습니다.연결기준 사업부문별 매출은「II. 사업의 내용 - 2.주요 제품 및 서비스」및 하단에 기재된 주요 자회사(주요 종속회사)인 파르나스호텔 내용을 참조 바랍니다. □ 주요 종속회사 및 주요 자회사 (대상회사 : 파르나스호텔(주)) 당사는 '24.12월 법인 설립으로 전기 재무제표
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비교표시를 하지 않았습니다. 그러나 주요 자회사(주요 종속회사)인 파르나스호텔의 매출 유형별 실적은 정보제공의 이해를 용이하게 하기 위해 최근 3개년 1.1일~12.31일 1년단위 누계로 기재하였습니다. (1) 매출 유형별 실적 (단위 : 백만원) 매출유형 2024년 2023년 2022년 객실수입 식음료수입 연회수입 부대사업수입 임대수입 기타수입(봉사료 포함) 합계 (2) 판매 경로 [개인 예약]- 고객의 직접 객실 예약(전화, 이메일)- IHG 예약시스템 이용 예약- IHG CRO 이용 예약 (Central Reservation Office)- 온라인 예약 플랫폼(OTA:Online Travel Agency)- 여행사를 통한 예약 (Wholesaler or Global Distribution System)- 파르나스리워즈 예약시스템 이용 예약[그룹 예약]- 객실세일즈팀을 통한 그룹 예약 (3) 판매방법 당사는 객실, 식음료, 연회, 임대료 등의 매출이 발생되며 대금 회수는 현금, 신용카드 및 후불의 방법을 택하고 있습니다. (4) 판매전략 호텔 운영 및 영업 전반을 총괄하는 호텔운영본부내 세일즈, 객실, 식음, 조리의 하위조직이 있으며 이를 통해 사업별로 판매전략를 수립하여 판매촉진 활동을 전개하고 있습니다. - 객실세일즈팀 : IHG Global Network와 System을 적극 활용하여 기업, MICE 그리고 레져 관광객을 대상으로 B2B 영업- 연회세일즈팀 : 기업미팅, 연회, 웨딩 등 각종 행사관련 세일즈 전략을 수립 및 실행 관리, 프로모션 및 이벤트 기획과 온라인 상품개발- Revenue팀 : 각 사업의 전략을 조율 및 실적 관리와 호텔운영본부 전반 지원- 마케팅팀 : 전사 상품개발, 프로모션 및 제휴기획 총괄- 파르나스 호텔 제주 : 제주호텔 총지배인 주도하에 제주세일즈팀 운영 및 판매 활동 전개: 본사 호텔운영본부에서 제주호텔의 판촉 및 홍보 활동 지원- 나인트리 바이 파르나스: 비즈니스호텔 위탁운영 자회사인 피앤에쓰를 통한 호텔전반의 운영 및 판매활동 전개 5. 위험관리 및 파생거래 연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 공정가치이자율위험, 현금흐름이자율위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 재무위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는 데 중점을 두고 있습니다. (1) 시장위험과 위험관리 1) 시장위험 연결회사의 시장위험(환위험, 공정가치이자율위험, 현금흐름이자율위험, 가격위험) 의 노출이 포괄손익 및 현금흐름에 미치는 영향이 중요하지 아니합니다. 2) 신용위험 신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권 뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름, 유리한 파생상품 및 예치금 등에서도 발생합니다. ① 위험관리 연결회사는 외부에서 제공하는 신용정보 제공내역 검토를 수행하고 있으며, 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 기업 고객의 경우 외부 신용등급을 확인할 수 있는 경우 동 정보를 사용하고 그 외의 경우에는 내부적으로 고객의 재무상태와 과거 경험 등을 근거로 신용등급을 평가합니다. 경영진은 이러한 고객별 한도의 준수 여부를 정기적으로 검토합니다. 개인 고객에 대한 매출은 현금 또는 허용된 신용카드 거래만을 허용하여 신용위험을 최소화합니다. 연결회사는 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다. ② 신용보강 일부 매출채권에 대해서는 거래상대방이 계약을 불이행하는 경우 이행을 요구할 수 있는 여신거래 신청 승인에 따라 신용카드 확약 등을 진행합니다. ③ 금융자산의 손상 연결회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산은 매출채권및기타채권과 현금및현금성자산 등으로 구성됩니다. - 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산당기말 현재 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말
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현금및현금성자산(*) 매출채권 및 기타채권 장기매출채권 및 기타채권 합 계 (*) 현금시재액은 제외되어 있습니다. 3) 유동성 위험 연결회사는 미사용 차입금한도를 적정수준으로 유지하고 영업 자금수요를 충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측 시에는 연결회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 연결회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다. 연결회사의 유동성위험 분석내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 당기말 장부금액 1년 이하 1년~2년 2~3년 3년초과 합계 매입채무 및 기타채무(*) 차입금 및 사채 리스부채 합 계 (*) 종업원 등에 대한 미지급비용 10,398백만원은 제외되었습니다. 상기 현금흐름은 할인되지 않은 계약상 현금흐름에(이자포함) 근거하여 작성된 금융부채의 만기정보입니다. 4) 자본위험관리 연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적의 자본구조를 유지하는 것입니다.자본구조를 유지 또는 조정하기 위하여 연결회사는 주주에게 지급되는 배당을 조정하고, 부채감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시하고 있습니다. 당기말의 자본조달비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 총차입금(A) 현금및현금성자산(B) 순부채(C=A-B) 자본총계(D) 총자본(E=C+D) 자본조달비율(F=C÷E) (2) 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황 해당사항 없음 □ 주요 종속회사 및 주요 자회사 (대상회사 : 파르나스호텔(주)) 파르나스호텔은 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 공정가치이자율위험, 현금흐름이자 율위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 재무위험에 노출되어 있습니다. 파르나스호텔의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 미칠 수 있는 효과를 검토하고 있습니다. (1) 시장위험과 위험관리 1) 시장위험 파르나스호텔의 시장위험(환위험, 공정가치이자율위험, 현금흐름이자율위험 및 가격위험)의 노출이 포괄손익 및 현금흐름에 미치는 영향은 중요하지 아니합니다.2) 신용위험신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권 뿐 아니라 현금성자산, 채무 상품의 계약 현금흐름, 유리한 파생상품 및 예치금 등에서도 발생합니다. ① 위 험관리 파르나스호텔은 외부에서 제공하는 신용정보 제공내역 검토를 수행하고 있으며, 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 기업 고객의 경우 외부 신용등급을 확인할 수 있는 경우 동 정보를 사용하고 그 외의 경우에는 내부적으로 고객의 재무상태와 과거 경험 등을 근거로 신용등급을 평가합니다. 경영진은 이러한 고객별 한도의 준수 여부를 정기적으로 검토합니다. 개인 고객에 대한 매출은 현금 또는 허용된 신용카드 거래만을 허용하여 신용위험을 최소화합니다. 파르나스호텔의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다. ② 신 용보강일부 매출채권에 대해서는 거래상대방이 계약을 불이행하는 경우 이행을 요구할 수 있는 여신거래 신청 승인에 따라 신용카드 확약 등을 진행합니다. ③ 금융자산의 손상파르나스호텔은 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다. 상각후원가로 측정 하는 금융자산은 매출채권및기타채권과 현금및현금성자산 등으로 구성됩니다. - 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산파르나스호텔(연결기준) 당기말 현재 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 2024년 당기말 현금및현금성자산(*) 매출채권및기타채권 장기금융자산 기타장기채권 합 계 (*) 현금시재액은 제외되어 있습니다. 3) 유동성 위험 파르나스호텔은 미사용 차입금한도를 적정수준으로 유지하고 영업 자금수요를 충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금
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한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측 시에는 파르나스호텔의 자금조달 계획, 약정 준수, 회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다. 파르나스호텔(연결기준)의 당기말 현재 유동성위험 분석내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 2024년 당기말 1년 이하 1년~2년 2~3년 3년초과 합계 매입채무 및 기타채무 기타유동금융부채 차입금 및 사채 리스부채 기타비유동금융부채 합 계 상기 현금흐름은 할인되지 않은 계약상 현금흐름(이자포함)에 근거하여 작성된 금융부채의 만기정보 입니다. 4) 자본위험관리 파르나스호텔 의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적의 자본구조를 유지하는 것입니다.자본구조를 유지 또는 조정하기 위하여 당사는 주주에게 지급되는 배당을 조정하고, 부채감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시하고 있습니다. 파르나스호텔(연결기준)의 당기말 현재 자본조달비율은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 2024년 당기말 총차입금(A) 현금및현금성자산(B) 순부채(C=A+B) 자본총계(D) 총자본(E=C+D) 자본조달비율(F=C÷E) (2) 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황 - 해당사항 없음 6. 주요계약 및 연구개발활동 - GS피앤엘 별도 기준 해당사항 없으며, GS피앤엘 연결 기준 주요계약은 하단의 주요 종속회사 및 주요 자회사인 파르나스호텔 사항과 동일합니다. □ 주요 종속회사 및 주요 자회사 (대상회사 : 파르나스호텔(주)) (1) 주요 계약 거래 상대방 목적 및 내용 계약기간 및 계약체결시기 호텔운영지원계약 (사)한국무역협회 토지임차계약(인터컨티넨탈 서울 코엑스 호텔) 에스디비인베스트먼트 주식회사 주1) 나인트리 호텔 명동 건물 임대차 계약 주식회사 씨디엘코리아 나인트리 프리미어 호텔 명동Ⅱ 건물 임대차 계약 로터스피에프브이 주식회사 나인트리 프리미어 호텔 인사동 건물 임대차 계약 주식회사 신한서부티엔디제2호 위탁관리부동산투자회사 나인트리 호텔 동대문 건물 임대차 계약 이지스제415호전문투자형사모부동산투자신탁 나인트리 프리미어 호텔 서울 판교 건물 임대차 계약 지에스건설(주) 그랜드 인터컨티넨탈 서울 파르나스 리모델링 공사 계약 2020년 블루코브전문투자형사모부동산투자신탁 3호 파르나스호텔 제주 건물 임대차 계약 육군 인사사령부 나인트리 프리미어 로카우스 호텔 서울 용산 위탁운영 표준계약 주식회사 낙산레지던스, 주식회사 낙산에이엠씨 인스케이프 양양 바이 파르나스 재위탁운영 계약 2026년~2030년(2022년 8월 계약체결) 2024년~2035년 주2) 지에스건설(주) 웨스틴 서울 파르나스 리모델링 공사 계약 디앤씨에셋㈜ 정부세종청사 인근 복합시설 기술지원 계약 주1) '캡스톤자산운용주식회사'에서 '에스디비인베스트먼트 주식회사'로 거래 상대방이 변경되었습니다.주2) 2019년 2월 최초 계약체결 했으나 코로나 19로 브랜드 전환이 지연되면서 2024년 8월 일부 조항 수정을 포함한 수정합의서를 체결하였습니다. ※ 기타 영업기밀에 해당하는 사항은 기재하지 않았습니다. (2) 통합 위탁운영 계약 파르나스호텔(주)은 파르나스호텔이 지분 100%를 보유한 자회사 (주)피앤에쓰와 나인트리 명동 호텔 등의 통합 위탁운영에 관한 도급계약을 체결하였으며, 상호합의에 따라 1년 단위로 연장계약이 가능하도록 되어 있습니다. (3) 연구개발 활동 - 해당사항 없음 7. 기타 참고사항 (1) 지식재산권 보유현황 2024년말 현재 당사가 체결한 지식재산권에 대한 주요 사용계약은 다음과 같습니다1) "GS심볼" 및 "GS" 상표 사용 계약① 계약상대방(상표권자): 주식회사 지에스 (서울시 강남구 역삼동 679)② 계약기간: 2024년 12월 1일부터 2025년 11월 30일까지 1년간 (자동연장)③ 계약의 목적물: "GS심볼" 및 "GS"에 대한 상표권 ④ 계약의 내용: 위 상표권의 사용권 및 재사용권
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부여⑤ 계약금액: 사용료 = (매출액-광고선전비) × 0.2% (매출액에서 배당액은 공제)⑥ 대금수수 방법: 매년 6월말과 12월말에 현금으로 지급 (2) 법률ㆍ규정 등에 의한 규제 사항 우리나라에서는 경제력 집중 및 산업의 독점화를 방지하기 위하여 지주회사 제도를 법률로 금지하여 왔으나 IMF 금융위기 이후 구조조정을 원활하게 하기 위하여 공정거래법상 엄격한 요건을 충족할 경우에 한하여 지주회사 설립 및 전환을 허용하고 있습니다. 지주회사는 독점규제및공정거래에관한법률 규정에 의거 다음에 해당하는 행위를 하여서는 안 됩니다. 1) 자본총액의 200%를 초과하는 부채액을 보유하는 행위2) 자회사의 주식을 그 자회사 발행주식총수의 100분의 50 [자회사가 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」에 따른 주권상장법인인 경우, 주식 소유의 분산요건 등 상장요건이 같은 법에 따른 증권시장으로서 대통령령으로 정하는 국내 증권시장의 상장요건에 상당하는 것으로 공정거래위원회가 고시하는 국외 증권거래소에 상장된 법인인 경우 또는 공동출자법인인 경우에는 100분의 30으로 하고, 벤처지주회사의 자회사인 경우에는 100분의 20으로 한다.] 미만으로 소유하는 행위, 3) 계열회사가 아닌 국내 회사(「사회기반시설에 대한 민간투자법」 제4조제1호부터 제4호까지의 규정에서 정한 방식으로 민간투자사업을 영위하는 회사는 제외한다.)의 주식을 그 회사 발행주식총수의 100분의 5를 초과하여 소유하는 행위(소유하고 있는 계열회사가 아닌 국내회사의 주식가액의 합계액이 자회사의 주식가액의 합계액의 100분의 15 미만인 지주회사에 대하여는 적용하지 아니한다) 또는 자회사 외의 국내 계열회사의 주식을 소유하는 행위 4) 금융지주회사외의 지주회사(이하 "일반지주회사"라 한다)인 경우 금융업 또는 보험업을 영위하는 국내회사의 주식을 소유하는 행위 이 와 같은 공정거래법상 지주회사의 행위제한규정을 위반할 경우 공정거래위원회로부터 독점규제 및 공정거래에 관한 법률 제38조 제3항에 따른 과징금 및 동법 제124조 및 제128조에 의한 벌칙을 부과받을 수 있습니다."독점규제 및 공정거래에 관한 법률"에 의거 공정거래위원회로부터 상호출자제한기업집단 및 채무보증제한기업집단으로 지정된 기업집단 의 소속회사로서 관련 규정에 따른 규제를 적용받고 있습니다. (3) 산업의 특성 지주회사의 장점으로는 기업경영의 투명성을 증대시켜 시장으로부터 적정한 기업가치를 평가 받음으로써 주주의 가치를 높이고, 독립적인 경영 및 객관적인 성과평가를 가능케 함으로써 책임경영을 정착시키며, 사업부문별 특성에 맞는 신속하고 전문적인 의사결정이 가능한 체제를 확립하여 사업부문별 경쟁력을 강화하고, 전문화된 사업역량에 기업의 역량을 집중함으로써 경영위험의 분산 등을 추구할 수 있습니다. 지주회사 주요 수익은 용역 및 브랜드사용료 등으로 구성되어 있어 자회사를 포함한 관계회사에 대한 의존도가 높습니다. 지분법 손익은 자회사 및 관계회사가 영위하는 산업과 경영성과에 따라 결정되며, 지주회사의 실적에 직접적인 영향을 끼칩니다. 이러한 이유로 자회사 및 관계회사들의 실적이 악화되는 경우, 지주회사의 실적이 악화될 수 있습니다. (4) 대외환경 및 지정학적 리스크 등에 따른 영향 당사는 종속회사 및 관계기업의 실적에 따라 이익 등이 변동되는 지주회사의 특성상 대내외 환경 및 이슈에 따른 실적 변동 위험에 노출되어 있습니다. 2024년은 선진국 고금리 기조 유지에 따른 수요 위축과 지정학적 리스크 증대로 경기 불확실성이 확대 되었으며, 국내 경기 또한 고금리 지속 및 물가상승에 따른 국내 소비 감소와 수출 부진으로 대내외적으로 어려운 경제 환경이 이어짐에 따라 가계와 기업의 소비 및 투자 심리가 위축되었고, 국내 기업들은 원재료비 상승, 급격한 환율 변동 등 다양한 리스크에 노출되며 어려움을 겪기도 했습니다. 2025년 또한 급격한 환율변동, 지정학적 리스크의 장기화에 따른 불확실성이 예상되어, 향후 시장 전망 예측도 쉽지 않은 상황입니다. (5) 신규사업 등의 내용 및 전망 당사는 분할시
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(주)GS리테일에서 공시한 증권신고서에 향후 신규 사업에 관한 내용을 다음과 같이 기재하였습니다. 1. 오피스 및 상업시설 운영사업, 2. 장기 전략 사업(시니어 하우징, 공유주거) 등 구상. 그러나 위 신규 사업은 현재 회사가 검토 예정인 사항으로 현재 본 사업보고서 공시 시점에서 구체적으로 정해진 사항은 없습니다. (6) 사업부문별 요약 재무 현황 GS피앤엘은 '24.12월 설립된 신설 법인으로, 전기 재무제표 비교표시를 하지 않았으며, 하단의 영업부문별 손익 실적 등은 연결기준 분할기일('24.12.01)부터 '24.12.31까지 내역입니다. 1) 연결회사의 영업부문(연결기준) 사업부문 주요 재화 및 용역 주요 상표 등 그랜드호텔 객실, 식음, 연회 그랜드 인터컨티넨탈 서울 파르나스 코엑스호텔 객실, 식음, 연회 웨스틴 서울 파르나스 제주호텔 객실, 식음, 연회 파르나스호텔 제주 나인트리호텔 객실, 식음, 연회 나인트리호텔 파르나스타워 임대사업 파르나스타워 공통 및 기타 지주사, 식육제품 등 (주)GS피앤엘, (주)후레쉬미트 2) 영업부문의 손익 내역 (연결기준) - 당기 (단위: 천원) 구 분 그랜드호텔 코엑스호텔 제주호텔 나인트리호텔 파르나스타워 공통 및 기타(*1) 합 계 외부고객으로부터의 수익 보고부문 영업이익(손실) 감가상각비와 상각비(*2) 사용권자산 감가상각비 이자수익 이자비용 (*1) 공통 및 기타 부문은 보고부문의 요건을 충족하지 못하는 영업부문과 영업부문에 대한 지원활동을 수행하는 부서 등을 포함하고 있습니다. (*2) 유형자산 상각비, 투자부동산 상각비 및 무형자산 상각비의 합계입니다.(*3) 상기 영업부문 손익은 분할기일('24.12.01)부터 '24.12.31까지 내역입니다. 3) 영업부문의 자산 내역(연결기준) - 당기 (단위: 천원) 구 분 그랜드호텔 코엑스호텔 제주호텔 나인트리호텔 파르나스타워 공통 및 기타(*1) 합 계 보고부문 자산 관계기업 투자자산 비유동자산의 증가 (*1) 공통 및 기타 부문은 보고부문의 요건을 충족하지 못하는 영업부문과 영업부문에 대한 지원활동을 수행하는 부서 등을 포함하고 있습니다. 4) 영업부문 전체 수준의 공시(연결기준)- 당기 (단위: 천원) 구 분 당기 객실수입 식음료수입 연회수입 부대사업수입 임대수입 기타수입 봉사료수입 상품매출 합계 (*1) 상기 영업부문 전체 수준의 공시는 분할기일('24.12.01)부터 '24.12.31까지 내역입니다. □ 주요 종속회사 및 주요 자회사 (대상회사 : 파르나스호텔(주)) (1) 산업의 특성 호텔산업은 글로벌 경제성장에 따른 부의 확대와 국제교류 증가에 따라 성장하는 대표적인 서비스 업종의 하나로서, 고부가가치 산업이며 고용효과가 큰 자본집약적 산업입니다. 반면, 매출 규모에 비해 초기 시설투자 자금과 자본적 지출 규모가 큰 산업으로 타산업 대비 총자산회전율이 낮으며, 이에 따른 감가상각비 부담으로 다소 낮은수준의 영업이익률을 실현합니다. (2) 산업의 성장성 2010년대 이후 한류 열풍으로 인한 외래 방문객의 증가, 호텔산업에 우호적인 정부 정책 등 긍정적인 영업환경으로 인해 호텔산업의 성장세는 지속되었습니다. 이러한 호텔산업의 성장추세가 지속되는 과정에서, 2020년 발생한 코로나19는 호텔산업 전반 심각한 피해를 야기하였고, 코로나19의 직격탄을 맞은 호텔들은 용도전환을 하는 등 호텔산업 전반 성장세가 꺽이기도 했습니다. 2022년 1분기를 기점으로 방역정책과 출입국 관련 규제 완화, 2023년 세계보건기구의 코로나19에 대한 보건비상사태 해제 등의 사업환경 정상화에 힘입어 호텔산업은 코로나19 이전으로 회복하는 추세를 보이고 있습니다. 코로나19와 같은 전세계적인 감염병 이슈 등이 재발하지 않는다면, 호텔 산업은 지속적으로 성장이 가능한 고부가가치 산업입니다. (3) 경기변동의 특성 호텔산업은 소득수준의 변화, 환율, 세계경제상황 등 여행수요에 영향을 미치는 국내외 경기변동에 직간접적으로 영향을 받고 있습니다. 국내외 환경변화에 따라 수요의 변화가 발생할 수 있으며, 국가간 이동제한 등 글로벌 이슈에
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민감하게 반응할 수 있습니다. 코로나19로 야기된 해외 여행 금지, 국가간 이동제한 등으로 외국인 관광객 의존도가 높은 호텔업이 심각한 피해를 입은 것은 대표적인 예라고 할 수 있습니다. [세계 실질GDP 성장률] (단위 : %) 2021년 2022년 2023년 2024년 2025년 (E) 2026년 (E) 실질GDP성장률 주1) 2025~2026년 OECD 전망치출처 : 국가통계포털, 국제기구별 통계, OECD경제전망 (4) 국내외 시장 여건 ① 국내 시장 현황 2020년 이후 팬데믹 기간 동안 호텔산업은 외국인 방문객이 급감하고 사업실적 저하가 확대되는 추세를 나타냈습니다. 하지만 2022년 2분기 이후 출입국 규제를 포함하여 국내외 방역 완화 기조가 확대되었고, 2023년부터 코로나19 엔데믹 전환과 글로벌 K-컬쳐 인기 확대로 방한 외래객 수요의 급격한 증가세가 이어지고 있습니다. 이에 따라 호텔산업 환경은 코로나 이전 수준으로 회복하면서 다시한번 성장하는 추세에 있습니다. 이러한 추세는 24년에도 이어져 2024년 11월 누적 기준 국내방한 외래 관광객수는 약 1,500만명으로 2023년 전체 대비 36.8% 증가했습니다. [ 방한 외래관광객 추이] (단위 : 명) 2021년 2022년 2023년 2024년 11월 누계 방한 외래관광객 전년대비 증감율 +230.7% +244.9% +36.8% 출처 : 한국관광데이터랩, 국가별 방한현황, 2024년은 11월까지 누적 기준 [방한 외래관광객 주요 국가] (단위 : 명) 중국 일본 대만 미국 홍콩 기타 Top5 출처 : 한국관광데이터랩, 국가별 방한현황, 2024년 1월~11월 누적 ② 해외 시장 전망 글로벌 호텔 시장은 2024년 약 8,206억 달러에서 2030년 약 1조 5,570억 달러로 연평균 9.58%성장할 것으로 전망되고 있습니다. 또한 2030년 글로벌 럭셔리 호텔 시장 규모는 2,384억달러로 연평균 10.5% 성장할 것으로 전망하고 있습니다. 국내 호텔시장은 최근 가파른 성장세를 보이고 있습니다. 글로벌 시장조사업체 스태티스타에 따르면 팬데믹 직전 8조~9조원에 머물렀던 국내 호텔산업 매출은 2020년 4조4500억원으로 급감했지만, 이후 매년 증가해 2022년(8조7900억원)에는 팬데믹 이전 수준을 완전히 회복했습니다. 2023년에는 10조 2,100억원으로 10조원을 돌파했으며 2025년엔 12조원을 넘어설 것이란 전망이 나오고 있습니다.(출처 : Exactitude, Consultancy, Spherical Insights Consulting, 한국경제 보도자료) (5) 경쟁요소 호텔산업은 호텔 그 자체가 상품인 장치산업의 특성을 보이고 있음에 따라, 시설의 건축, 인테리어, 가구 및 집기, 운영 장비 등 당사 호텔 주변의 신규 업장의 개장은 당사의 큰 경쟁요소 입니다. 또한 매일 24시간 운영되는 특성으로 인해 시설의 노후화(감가상각)가 빠르며, 호텔 시설 상태가 영업 실적에 직접적인 영향을 미치는 주요한 경쟁요소로 작용하는 만큼 철저한 시설관리, 리모델링이 요규되며 이에 따라 높은 운영관리비용과 추가 투자비용이 발생하는 특성을 가지고 있습니다. 반면 운영적 측면에서 살펴보면, 호텔산업은 인적자원에 대한 의존도가 높은 특성을 보이고 있습니다. 시설의 수준뿐만 아니라 인적 서비스의 수준이 고객 만족을 결정하는 주요 경쟁요소로써 서비스 유형별로 숙련된 종업원을 통해 양질의 서비스를 제공하는 것이 호텔 성패의 주요 요인입니다. 이에 따라 각 부문별 전문화된 인력의 확보가 필수적이기 때문에 전문화된 인력의 확보 또한 매우 중요합니다. (6) 당사 경쟁우위 현황 파르나스호텔은 입지상의 강점과 40여 년에 걸친 호텔 운영 노하우, 우수한 대외인지도를 바탕으로 확고한 수요기반을 확보하고, 고객 경험 혁신, 서비스 품질 향상 노력, 경영효율화 등을 통해 경쟁력을 키워나가고 있습니다.
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에 는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지는 않습니다. 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서 상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 사업보고서에 기재된예측정보는 동 사업보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 당사는 다른 회사의 주식을 소유함으로써 그 회사를 지배하는 것을 목적으로 하는 지주회사로서 2024년 12월 2일 (주)GS리테일에서 인적분할하여 설립된 회사이며, 파르나스호텔(주), (주)후레쉬미트를 자회사로 두고 있으며, 손자회사는 (주)피앤에쓰가 있습니다. 지주회사의 특성상 주요자회사 및 주요종속회사의 실적이 당사 재무상태 및 영업실적에 큰 영향을 미칩니다. 당사의 종속기업 현황은 아래와 같습니다. (단위: 천원) 회 사 명 업 종 결 산 일 자 본 투자주식수 투자비율 소재지 파르나스호텔(주) 관광호텔업 '24.12.31 대한민국 (주)피앤에쓰 위탁경영 '24.12.31 20,000 주 대한민국 (주)후레쉬미트 축산물 가공업 '24.12.31 255,000 주 대한민국 연결재무제표기준 지주회사의 매출은 연결자회사매출, 배당수익, 지분법손익 등으로 구성되어 있습니다. 2024년 1기('24.12.1~'24.12.31) 당사의 연결기준 매출 383억원, 영업손실 38백만원 입니다. 지주회사인 (주)GS피앤엘(별도) 당기 매출은 없으며, 해당 매출은 연결자회사매출 입니다. 재무적인 측면에서 연결기준 부채비율은 약 83.5%로 견실한 재무구조를 갖고 있습니다.2025년에도 대내외 불확실성이 상존할 것으로 전망하고 있습니다. 지주회사인 당사는 프리미엄 호텔 사업을 운영하는 파르나스호텔, 신선식품 가공유통 전문기업 후레쉬미트와 함께, 본업의 경쟁력 강화 및 장기적인 성장 모멘텀을 확보할 수 있는 컨트롤타워 역할을 수행할 것이며 이를 통해 지속 가능한 기업으로 그 가치를 높여 나가겠습니다. 3. 재무상태 및 영업실적 당사는 '24.12월 설립된 신설법인으로, 전기 재무제표 비교 표시를 하지 않았으며, 영업실적에 대한 보고기간은 1개월('24.12.1~'24.12.31) 입니다. 또한 당기 당사(GS피앤엘) 별도기준 매출은 없으며, 연결기준 대부분의 매출이 주요 자회사(주요 종속회사)인 파르나스호텔(주) 관련 사항으로 하단의 설명은 파르나스호텔 위주로 기재하였습니다. (1) 연결회사의 요약 재무상태 (단위 : 천원) 구 분 제1기 기말 (2024.12.31) [유동자산] ㆍ현금및현금성자산 ㆍ매출채권및기타채권 ㆍ재고자산 ㆍ기타유동자산 ㆍ당기법인세자산 [비유동자산] ㆍ유형자산 ㆍ무형자산 ㆍ투자부동산 ㆍ사용권자산 ㆍ관계기업투자 ㆍ장기매출채권및기타채권 ㆍ기타비유동자산 ㆍ순확정급여자산 ㆍ이연법인세자산 자산총계 [유동부채] ㆍ매입채무및기타채무 ㆍ차입금및사채 ㆍ법인세부채 ㆍ리스부채 ㆍ기타유동부채 [비유동부채] ㆍ장기매입채무및기타채무 ㆍ차입금및사채 ㆍ비유동리스부채 ㆍ순확정급여부채 ㆍ비유동충당부채 ㆍ비유동이연법인세부채 ㆍ기타비유동부채 부채총계 [지배기업소유주지분] ㆍ자본금 ㆍ자본잉여금 ㆍ기타자본항목 ㆍ기타포괄손익누계액
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ㆍ이익잉여금 [비지배지분] 자본총계 연결에 포함된 회사수 [(수치)는 부(-)의 수치임] '24년말 연결기준 자산은 2조 2,696억원으로, 파르나스호텔 운영을 위해 투자한 유무형자산, 투자부동산 및 사용권자산 비중이 높습니다. 연결기준 부채는 1조 328억원으로, 호텔사업 확대를 위한 차입금및사채 1,820억원, 리스부채 3,272억원 등으로 구성되어 있습니다.연결기준 자본은 1조 2,367억원으로, 이 중 지배기업소유주지분은 8,365억원, 비지배지분은 4,002억원 입니다. 재무비율 측면에서 부채비율은 83.5%로 견실한 재무구조를 갖고 있습니다.(2) 연결회사의 영업실적 (단위 : 천원) 구 분 Ⅰ. 매출액 및 지분법이익 Ⅱ. 매출원가 및 지분법손실 Ⅲ. 매출총이익 1. 판매비와관리비 Ⅳ . 영업이익(손실) 1. 기타수익 2. 기타비용 금융수익 금융비용 Ⅴ. 법인세비용차감전순이익(손실) Ⅵ. 법인세비용(수익) Ⅶ. 당기순이익(손실) 1. 지배기업의 소유주지분 2. 비지배지분 [(수치)는 부(-)의 수치임] 연결기준 당기('24.12.1~'24.12.31) 매출 383억원, 영업손실 38백만원으로 영업부문별 실적 및 매출 종류별 실적은 아래와 같습니다. 연결회사의 영업부문(사업부문)은 파르나스호텔 중심의 사업 다각화로, 사업영역별 정확하고 신속한 재무정보를 도출하고 합리적인 성과분석을 위하여 사업장별(property)로 하고 있습니다. [영업부문별 영업실적]당기('24.12.1~'24.12.31) (단위: 천원) 구 분 그랜드호텔 코엑스호텔 제주호텔 나인트리호텔 파르나스타워 공통 및 기타(*1) 합 계 외부고객으로부터의 수익 보고부문 영업이익(손실) 감가상각비와 상각비(*2) 사용권자산 감가상각비 이자수익 이자비용 (*1) 공통 및 기타 부문은 보고부문의 요건을 충족하지 못하는 영업부문과 영업부문에 대한 지원활동을 수행하는 부서 등을 포함하고 있습니다. (*2) 유형자산 상각비, 투자부동산 상각비 및 무형자산 상각비의 합계입니다. 코엑스호텔은 '웨스틴 서울 파르나스'로의 새로운 도약을 위해, '24.7월부터 전관 리모델링(휴업)을 시작하였으며, '25.9월 재개관을 목표로 하고 있습니다. [매출 종류별 실적] (단위: 천원) 구 분 당기(*1) 객실수입 식음료수입 연회수입 부대사업수입 임대수입 기타수입 봉사료수입 상품매출 합계 (*1) 상기 영업부문 전체 수준의 공시는 분할기일('24.12.01)부터 '24.12.31까지 내역입니다. [파르나스호텔] 2025년도는 '그랜드 인터컨티넨탈 서울 파르나스'는 국내 최고의 위치와 시설을 보유한 프리미엄 럭셔리 호텔로서의 위상을 높이고, '웨스틴 서울 파르나스'는 고객경험 최우선의 비즈니스와 휴식이 공존하는 웰니스 호텔로서의 성공적 개관을 추진할 예정입니다. 또한 '파르나스 호텔 제주'는 온전한 휴식과 특별한 경험을 선사하는 국내 최고의 럭셔리 리조트 호텔로서의 포지셔닝, '나인트리 바이 파르나스'는 지역과 고객 특성을 반영한 라이프스타일 호텔로서 프리미엄 비즈니스호텔 시장을 선도할 것 입니다. 아울러 파르나스호텔은 디지털 경쟁력 확보를 위한 Digital Transformation도 중점 과제로 추진하고 있습니다. 이를 위해 웨스틴 DCX 프로젝트를 통한 고객경험 향상, 표준화된 호텔 운영시스템을 구축하고 있습니다. 또한 분야별 전문 교육과 역량 개발 프로그램 확대로 인적 경쟁력도 강화할 예정입니다. (3) 신규사업 및 중단사업 당사는 분할시 (주)GS리테일에서 공시한 증권신고서에 향후 신규 사업에 관한 내용을 다음과 같이 기재하였습니다. 1. 오피스 및 상업시설 운영사업, 2. 장기 전략 사업(시니어 하우징, 공유주거) 등 구상. 그러나 위 신규 사업은 현재 회사가 검토 예정인 사항으로 본 사업보고서 공시 시점에서 구체적으로 정해진 사항은 없습니다. (4) 조직의 변경 - 해당사항 없음(5) 환율변동위험 영향 - 해당사항 없음 (6) 자산손상 연결회사는 매년 자산의 손상징후를 검토하고 있으며, 손상징후가 있을 경우 자산의 회수가능액과 장부가액을 비교하여
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손상검사를 수행합니다. 자산의 장부금액이 회수가능액을 초과할 때 그 차이를 손상차손으로 인식합니다.보고기간 종료일 현재 연결회사의 매출채권에서 17백만원 손상이 발생했으며, 해당 손상채권에 대해 충당금을 설정하였습니다. ※ 자산 손상의 상세 내용은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항 - 3.연결재무제표 주석 - 7.매출채권 및 기타채권' 을 참조하시기 바랍니다. 4. 유동성 및 자금조달과 지출 (1)유동성 현황 연결회사는 미사용 차입금한도를 적정수준으로 유지하고 영업 자금수요를 충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측시에는 연결회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 연결회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다. 연결회사의 유동성위험 분석내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 당기말 장부금액 1년 이하 1년~2년 2~3년 3년초과 합계 매입채무 및 기타채무(*) 차입금 및 사채 리스부채 합 계 (*) 종업원 등에 대한 미지급비용 10,398백만원은 제외되었습니다. 상기 현금흐름은 할인되지 않은 계약상 현금흐름에(이자포함) 근거하여 작성된 금융부채의 만기정보입니다.연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적의 자본구조를 유지하는 것입니다.자본구조를 유지 또는 조정하기 위하여 당사는 주주에게 지급되는 배당을 조정하고, 부채감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시하고 있습니다. 연결회사의 당기말 자본조달비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 총차입금(A) 현금및현금성자산(B) 순부채(C=A+B) 자본총계(D) 총자본(E=C+D) 자본조달비율(F=C÷E) (2) 자금 조달과 지출연결회사의 당기말 현재 차입금과 사채의 내역은 아래와 같으며, 전액 주요 자회사(주요 종속회사)인 파르나스호텔 관련 사항입니다. [차입금 및 사채] (단위: 천원) 유동 차입금 및 사채 당기말 단기차입금 유동성장기부채 합 계 (단위: 천원) 비유동 차입금 및 사채 당기말 장기차입금 사채 합 계 [차입금 및 사채의 이자율/만기일 등 상세 내역]단기차입금 (단위: 천원) 구 분 차입처 연이자율(%) 최장 만기일 당기말 전자단기사채 부국증권 2025년01월10일 한도대출 산업은행 2025년03월24일 합 계 장기차입금 (단위: 천원) 구 분 차입처 연이자율(%) 최장 만기일 당기말 일반대출(*) 국민은행 2025년04월08일 일반대출 국민은행 2026년03월29일 시설대출 국민은행 2027년04월22일 시설대출 농협은행 2027년04월22일 시설대출 산업은행 2027년12월20일 시설대출 산업은행 2027년12월20일 합 계 차감 : 유동성 대체 차감 후 잔액 (*) 재무제표상 장기차입금을 단기차입금으로 유동성 대체하였습니다.[보고기간 종료일 이후 파르나스호텔 회사채 발행]당사의 주요 자회사(주요 종속회사)인 파르나스호텔은 채무상환 및 시설자금(웨스틴 서울 파르나스 리모델링 공사 등) 사용 목적으로, 2025년 2월 27일에 회사채를 발행하였으며, 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 발행일 만기상환일 이자율(%) 금액 제32-1회 공모 제32-2회 공모 합계 [사채관리계약 이행 현황] '24년 당기말 기준 해당사항 없음 5. 부외거래에 관한 사항 연결회사의 부외거래는 본 사업보고서 "Ⅲ.재무에 관한 사항 - 3.연결재무제표 주석 - 20.우발부채 및 약정사항 및 21.담보제공자산 등 "을 참고해 주시기 바랍니다 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 (1) 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 본 사업보고서 첨부파일 연결감사보고서 "주석2.연결재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책" 및 "주석3.중요한 회계추정 및 가정"을 참고해 주시기 바랍니다. (2) 환경 및 종업원 등에 관한 사항- 해당사항 없음. (3) 법규상의 규제에 관한 사항 본
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사업보고서 "Ⅱ.사업의 내용 - 7. 기타 참고사항 - (2) 법률ㆍ규정 등에 의한 규제 사항 " 을 참고해 주시기 바랍니다. (4) 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 [재무위험관리]재무위험관리요소연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(환위험, 공정가치이자율위험, 현금흐름이자율위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 재무위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는 데 중점을 두고 있습니다. 1) 시장위험연결회사의 시장위험(환위험, 공정가치이자율위험, 현금흐름이자율위험, 가격위험) 의 노출이 포괄손익 및 현금흐름에 미치는 영향이 중요하지 아니합니다.2) 신용위험신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권 뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름, 유리한 파생상품 및 예치금 등에서도 발생합니다.① 위험관리연결회사는 외부에서 제공하는 신용정보 제공내역 검토를 수행하고 있으며, 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 기업 고객의 경우 외부 신용등급을 확인할 수 있는 경우 동 정보를 사용하고 그 외의 경우에는 내부적으로 고객의 재무상태와 과거 경험 등을 근거로 신용등급을 평가합니다. 경영진은 이러한 고객별 한도의 준수 여부를 정기적으로 검토합니다. 개인 고객에 대한 매출은 현금 또는 허용된 신용카드 거래만을 허용하여 신용위험을 최소화합니다.연결회사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다. ② 신용보강일부 매출채권에 대해서는 거래상대방이 계약을 불이행하는 경우 이행을 요구할 수 있는 여신거래 신청 승인에 따라 신용카드 확약 등을 진행합니다. 3) 유동성 위험연결회사는 미사용 차입금한도를 적정수준으로 유지하고 영업 자금수요를 충족시킬 수 있도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하여 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 하고 있습니다. 유동성에 대한 예측 시에는 연결회사의 자금조달 계획, 약정 준수, 연결회사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부법규나 법률 요구사항이 있는 경우 그러한 요구사항을 고려하고 있습니다.
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II. 비유동부채 1.비유동기타채무 2.장기차입금 3.사채 4.비유동리스부채 5.종업원급여부채 6.기타비유동금융부채 7.비유동충당부채 8.이연법인세부채 부 채 총 계 자 본 1.자본금 2.기타불입자본 3.기타자본구성요소 4.이익잉여금 자 본 총 계 부 채 와 자 본 총 계 별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다. 포 괄 손 익 계 산 서 제49기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지 제48기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지 현대위아주식회사 (단위 : 백만원) 과 목 주 석 제49기 제48기 매출액 매출원가 매출총이익 판매비 관리비 영업이익 기타영업외수익 기타영업외비용 금융수익 금융비용 법인세비용차감전순이익 법인세비용 계속영업당기순이익 중단영업손익 당기순이익 기타포괄손익 후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목 확정급여제도의 재측정요소 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 평가손익 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 처분손익 당기손익으로 재분류되지 않는 항목의 법인세 총포괄이익 주당이익 계속영업 기본 및 희석주당이익 6,991원 4,599원 중단영업 기본 및 희석주당손익 871원 (497)원 별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다. 자 본 변 동 표 제49기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지 제48기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지 현대위아주식회사 (단위 : 백만원) 과 목 자 본 금 기타불입자본 기타자본구성요소 이익잉여금 총계 2023.1.1 (전기초) 기타포괄손익-공정가치 측정금융자산 평가손익 기타포괄손익-공정가치 측정금융자산 처분손익 확정급여제도의 재측정요소 당기순이익 배당금 지급 사업결합 2024.1.1 (당기초) 기타포괄손익-공정가치 측정금융자산 평가손익 확정급여제도의 재측정요소 당기순이익 배당금 지급 별첨 주석은 본 재무제표의 일부입니다. 현 금 흐 름 표 제49기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지 제48기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지 현대위아주식회사 (단위 : 백만원) 과 목 주 석 제49기 제48기
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II. 투자활동으로 인한 현금흐름 1. 투자활동으로 인한 현금유입액 기타유동금융자산의 처분 기타비유동금융자산의 처분 비유동대여금및기타채권의 감소 유형자산의 처분 무형자산의 처분 국고보조금의 증가 매각예정비유동자산의 처분 사업결합으로 인한 순유입액 2. 투자활동으로 인한 현금유출액 기타유동금융자산의 취득 기타비유동금융자산의 취득 비유동대여금및기타채권의 증가 유형자산의 취득 무형자산의 취득 종속기업투자주식의 취득
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II. 임의적립금 등의 이입액 1. 임의적립금 Ⅲ. 이익잉여금처분액 1. 이익준비금 2. 배당금 3. 임의적립금 IV . 차기이월미처분이익잉여금 (4) 배당관련 정보1) 당사의 당기 및 전기의 이익잉여금처분계산서상에 계상되어 있는 배당금에 관한 사항은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기(안) 전기 1주당 배당금 1,100원 850원 발행주식수 자기주식수 배당받을주식수 배당금 총액 배당률 2) 당사의 배당성향은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기(안) 전기 배당금 총액 당기순이익 배당성향 3) 당사의 배당수익률은 다음과 같습니다. (단위:원) 구 분 당기(안) 전기 1주당 배당금 배당기준일 종가(*) 배당수익률 (*) 전기 중 배당기준일에 관한 정관을 변경하여 배당기준일이 결산기말과 일치하지 않음에 따라 결산기말인 2024년 12월 31일(전기: 2023년 12월 31일) 기준의 종가를 기재하였습니다. 제49기에 대한 배당기준일은 2025년 3월 27일(전기: 2024년 4월 4일)입니다. 24. 고객과의 계약에서 생기는 수익 (1) 당사의 고객과의 계약에서 생기는 수익의 구분은 다음과 같습니다. ① 당기 (단위:백만원) 구 분 모빌리티 공작/특수 중단영업 합계 재화 또는 용역의 유형: 차량부품 매출 모빌리티솔루션 매출 공작기계 매출 특수사업 매출 고객과의 계약에서 생기는 수익 합계 재화나 용역의 이전 시기: 한 시점에 이전하는 재화 기간에 걸쳐 이전하는 용역 고객과의 계약에서 생기는 수익 합계 ② 전기 (단위:백만원) 구 분 모빌리티 공작/특수 중단영업 합계 재화 또는 용역의 유형: 차량부품 매출 모빌리티솔루션 매출 공작기계 매출 특수사업 매출 고객과의 계약에서 생기는 수익 합계 재화나 용역의 이전 시기: 한 시점에 이전하는 재화 기간에 걸쳐 이전하는 용역 고객과의 계약에서 생기는 수익 합계 (2) 당기말 및 전기말 현재 계약자산(미청구공사)과 계약부채(초과청구공사)의 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기말 전기말 누적발생원가 누적이익 및 손실(순액) 누적공사수익(미성공사) 합계 누적진행청구액 계약자산(미청구공사) 계약부채(초과청구공사) 당기말 및 전기말 현재 건설계약과 관련한 회수보류액은 없습니다. 한편, 당기말 현재 진행중인 공사와 관련한 총공사손실예상액은 2,056백만원(전기말: 2,320백만원)입니다(주석16 참조). (3) 전기말 현재 진행 중이었던 원가기준 투입법을 적용하여 진행기준 수익을 인식하는 계약으로서 계약의 총계약금액 및 총계약원가에 대한 당기 중 추정의 변경과 그러한 추정의 변경이 당기와 미래기간의 손익, 계약자산(미청구공사)에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 추정총계약금액의 변동 추정총계약원가의 변동 세전 당기 손익에 미치는 영향 세전 미래 손익에 미치는 영향 계약자산 의 변동 (미청구공사) 계약부채 의 변동 (초과청구공사) 모빌리티솔루션 및 특수부문 (4) 당기 및 전기 중 원가기준 투입법을 적용하여 진행기준수익을 인식한 계약으로서 계약금액이 직전 회계연도 매출액의 5% 이상인 주요 계약은 없습니다. (5) 당사의 당기말 및 전기말 현재 계약잔액은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기말 전기말 매출채권 계약자산 계약부채 기대신용손실에 따라 매출채권에 대한 손실충당금을 당기에 65,854백만원(전기: 72,356백만원)을 인식하였습니다(주석5 참조). 한편, 당사가 당기 및 전기에 계약자산에 대하여 기대신용손실에 따라 인식한 손실충당금은 없습니다. 한편, 당기말 현재 자산으로 인식한 계약이행원가는 57,174백만원(전기말: 49,443백만원)입니다. (6) 수행의무당사의 수행의무에 대한 요약정보는 다음과 같습니다.1) 차량부품해당 수행의무는 제품을 이전할 때 이행됩니다. 차량부품 매출채권의 통상적인 회수기일은 제품 이전 후 60일에서 120일입니다.2) 모빌리티솔루션 및 특수사업 등해당 수행의무는 기간에 걸쳐 이행하는 수행의무입니다. 설치용역 매출채권의 통상적인 회수기일은 각 계약에 따라 정해진 시점이며, 통상적으로
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설치완료되고 고객이 인수한 시점에 잔금을 수령합니다. 특정 계약의 경우 설치용역 제공 전에 선수금이 요구됩니다. 3) 보고기간말 현재 이행되지 않거나 부분적으로 미이행된 수행의무에 배분된 거래가격은 1,273,523백만원(전기말 : 1,208,937백만원)입니다. 25. 판매비 및 관리비 당기 및 전기 중 판매비 및 관리비는 다음과 같습니다.(1) 판매비 (단위:백만원) 구 분 당기 전기 수출비 광고선전비 판매보증비 운반보관비 판매활동촉진비 중단영업 합 계 (2) 관리비 (단위:백만원) 구 분 당기 전기 급여 퇴직급여 복리후생비 통신비 임차료 여비교통비 차량비 지급수수료 소모품비 사무용품비 수선비 도서비 경상연구비 감가상각비 손실충당금 전입 무형자산상각비 보험료 사용권자산상각비 기타 중단영업 합 계 26. 기타영업외수익 및 기타영업외비용 당기 및 전기 중 기타영업외수익 및 기타영업외비용은 다음과 같습니다.(1) 기타영업외수익 (단위:백만원) 구 분 당기 전기 외환차익 외화환산이익 파생상품거래이익 파생상품평가이익 유형자산처분이익 무형자산처분이익 매각예정비유동자산처분이익 유형자산손상차손환입 무형자산손상차손환입 로열티수익 배당금수익 금융보증수익 잡이익 종속기업투자주식손상차손환입 중단영업 합 계 (2) 기타영업외비용 (단위:백만원) 구 분 당기 전기 외환차손 외화환산손실 파생상품거래손실 파생상품평가손실 유형자산처분손실 유형자산손상차손 무형자산처분손실 무형자산손상차손 기타손실충당금 전입 기부금 매각예정비유동자산처분손실 잡손실 종속기업투자주식손상차손 중단영업 합 계 27. 금융수익 및 금융비용 (1) 당기 및 전기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기 전기 이자수익 현금및현금성자산 등 매출채권및기타채권 기타 중단영업 합 계 상기 이자수익은 모두 상각후원가로 측정하는 자산에서 발생한 이자수익입니다. (2) 당기 및 전기 중 금융비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기 전기 이자비용 단기차입금 장기차입금 사채 기타 소 계 차감: 적격자산의 원가에 포함된 금액(*) 차감 계 리스 이자비용 기타 금융원가 중단영업 합 계 (*) 당기 및 전기에 계상된 차입원가자본화이자율은 각각 3.62%와 2.87%입니다. 상기 이자비용은 모두 상각후원가로 측정하는 부채에서 발생한 이자비용입니다. 28. 비용항목의 성격별 분류당기 및 전기 중 비용항목의 성격별 분류 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기 전기 원재료, 상품 등의 순매입액 재고자산의 변동 종업원급여 감가상각비와 기타상각비용 기타비용 중단영업 합 계(*) (*) 매출원가와 판매비, 관리비의 합계와 일치합니다. 29. 법인세 (1) 당기 및 전기의 법인세비용의 주요 구성내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기 전기 당기법인세비용 당기법인세부담액 과거기간의 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정액 이연법인세 일시적차이, 이월결손금 및 이월세액공제로 인한 금액(*) 법인세비용 (*) 전기 변동액에는 현대위아터보㈜와의 사업결합으로 인하여 감소한 이연법인세부채 334백만원이 제외되어 있습니다. (2) 당기 및 전기의 회계이익과 법인세비용의 관계는 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기 전기 법인세비용차감전순이익 법인세비용차감전 계속영업이익 법인세비용차감전 중단영업이익 적용세율에 따른 법인세 조정사항 비공제비용 및 수익으로 인한 효과 세액공제로 인한 효과 미인식 이연법인세 변동효과 기타 소 계 과거기간의 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정액 법인세비용 계속영업과 관련된 법인세비용 중단영업과 관련된 법인세비용 유효세율 (3) 당기 및 전기 중 재무상태표에 인식된 이연법인세자산(부채)의 내역은 다음과 같습니다. ① 당기 (단위:백만원) 구 분 기초 당기손익인식금액 기타포괄손익인식금액 기말 일시적차이에 대한 이연법인세 매출채권및기타채권 공정가치 측정 금융자산 재고자산 종속기업 유형자산 무형자산 기타자산 기타부채 충당부채 퇴직급여부채 장기종업원급여채무 자기주식 기타 소 계 이월결손금 및 이 월세액공제에 대한
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이연법인세 합 계 ② 전기 (단위:백만원) 구 분 기초 사업결합 당기손익인식금액 기타포괄손익인식금액 기말 일시적차이에 대한 이연법인세 매출채권및기타채권 공정가치 측정 금융자산 재고자산 유형자산 무형자산 기타자산 기타부채 충당부채 퇴직급여부채 장기종업원급여채무 자기주식 기타 소 계 이월결손금 및 이 월세액공제에 대한 이연법인세 합 계 (4) 당기말 및 전기말 현재 이연법인세자산(부채)로 인식하지 않은 차감(가산)할 일시적차이의 내역은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기 전기 사유 종속기업및관계기업 투자지분 처분하지 않을 예정 미사용결손금(*) 합병승계분 사용요건 미충족 (*) 미사용결손금의 만료 시기는 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기말 전기말 2024년 2025년 2026년 2027년 2035년 2036년 2038년 (5) 당기말 및 전기말 현재 이연법인세자산(부채)의 회수(결제) 시기는 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기말 전기말 12개월 이내에 회수(결제)될 이연법인세자산(부채) 12개월 이후에 회수(결제)될 이연법인세자산(부채) 합 계 (6) 필라2 법률에 따라 당사는 각 구성기업이 속해 있는 관할국별 GloBE 유효세율과 최저한세율 15%의 차액에 대하여 추가 세액을 납부해야 합니다. 당사는 영업활동을 수행하는 모든 국가의 전환기 적용면제 요건 충족여부를 검토한 결과 모든 국가가 해당 요건을 충족한 것으로 판단됩니다. 전환기 적용면제 요건을 충족한 국가의 경우 해당 국가의 당기 글로벌 최저한세 추가세액은 없는 것으로 볼 수 있으므로 당기에 인식할 법인세비용에는 필라2 법인세와 관련되는 당기법인세비용이 포함되어 있지 않습니다. 추정 연간 실효세율은 종속기업이 제공받는 세제 혜택, 후속 중간기간에 발생하는 법률에서 요구하는 글로벌최저한세소득의 계산을 위한 회계상 순손익에 대한 조정사항 등 다양한 요인들로 인하여 변경될 수 있습니다. 이에 따라 필라2 법인세와 관련되는 당기법인세비용은 후속 연차보고기간말까지 추정 불확실성에 노출되어 있습니다. 30. 주당이익(1) 기본주당이익은 보통주에 귀속되는 당기순이익을 당기의 가중평균유통보통주식수로 나누어 산출하며, 그 내용은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기 전기 당기순이익 계속영업이익 중단영업손익 유통보통주식수(*) 기본주당이익 7,862원 4,102원 계속영업주당이익 6,991원 4,599원 중단영업주당손익 871원 (497)원 (*) 당사의 발행주식수에서 자기주식수를 고려하여 가중평균한 주식수입니다. 당사는 우선주를 발행하지 아니하여 당기순이익은 전액 보통주에 귀속됩니다. (2) 당기말 및 전기말 현재 희석성잠재적보통주를 발행하지 아니하여 희석주당이익은 기본주당이익과 동일합니다. 31. 금융상품과 자본 및 재무위험관리 (1) 금융자산, 금융부채 및 자본의 각 범주별로 채택한 주요 회계정책 및 방법(인식기준과 측정기준, 그리고 수익과 비용 인식기준을 포함)은 주석2에 상세히 공시되어있습니다. (2) 당기말 및 전기말 현재 금융자산과 금융부채의 범주별 장부금액은 다음과 같습니다.1) 금융자산 ① 당기말 (단위:백만원) 구 분 당기손익-공정가치 측정금융자산 기타포괄손익-공정가치 측정금융자산 상각후원가측정 금융자산 합 계 현금및현금성자산 매출채권 대여금및기타채권 미수수익 단기금융상품 장기금융상품 공정가치측정 금융자산 합 계 ② 전기말 (단위:백만원) 구 분 당기손익-공정가치 측정금융자산 기타포괄손익-공정가치 측정금융자산 상각후원가측정 금융자산 합 계 현금및현금성자산 매출채권 대여금및기타채권 단기금융상품 장기금융상품 파생상품자산 공정가치측정 금융자산 합 계 2) 금융부채 ① 당기말 (단위:백만원) 구 분 당기손익-공정가치 측정 금융부채 상각후원가 측정 금융부채 기타 합 계 매입채무 기타채무 유동성장기부채 차입금 사채 리스부채 금융보증부채 파생상품부채 합 계 ② 전기말 (단위:백만원) 구 분 당기손익-공정가치 측정 금융부채 상각후원가 측정 금융부채 기타 합 계 매입채무 기타채무 유동성장기부채 차입금 사채 리스부채 금융보증부채 합
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계 (3) 금융상품의 공정가치경영진은 재무제표상 상각후원가로 측정되는 금융자산 및 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다. 공정가치로 후속측정하는 것이 원칙인 금융자산이나 금융부채 중 공정가치를 신뢰성있게 측정할 수 없어 공정가치 정보를 공시하지 않은 금융자산과 금융부채의 내역 및관련 장부금액은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 내역 당기말 전기말 출자증권(*) (*) 관련 사업 수행을 위해 발생한 출자금으로 공정가치 측정에 필요한 신뢰성 있는 재무정보를 입수하기 어렵거나 입수하였더라도 공정가치 측정치의 범위가 유의적이고 다양한 추정치의 발생확률을 신뢰성 있게 평가할 수 없기 때문에 원가로 측정하였습니다.1) 당사는 재무상태표에서 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다. (수준 1) 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장에서의 (조정되지 않은) 공시가격 (수준 2) 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한,자산이나 부채에 대한 투입변수. 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함 (수준 3) 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수)를 사용하는 평가기법으로부터 도출되는 공정가치 가. 다음 표는 최초 인식 후 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치가 시장에서 관측가능한 정도에 따라 수준 1에서 수준 3으로 분류하여 분석한 것입니다. ① 당기말 (단위:백만원) 구 분 수준 1 수준 2 수준 3 합 계 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 비상장주식 당기손익-공정가치 측정 금융부채 파생상품부채 ② 전기말 (단위:백만원) 구 분 수준 1 수준 2 수준 3 합 계 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 비상장주식 당기손익-공정가치 측정 금융자산 파생상품자산 당기 및 전기 중 수준 1과 수준 2 간의 대체는 없었습니다. 나. 수준 3으로 분류되는 금융자산의 당기 및 전기 중 변동내역은 다음과 같습니다. ① 당기 (단위:백만원) 구 분 기초 취득(*) 평가 매도 기말 비상장주식 (*) 매출채권에서 대체된 121백만원이 포함되어 있습니다. ② 전기 (단위:백만원) 구 분 기초 평가 기말 비상장주식 기타포괄손익으로 인식된 총 차익 및 차손은 보고기간말 현재 보유하고 있는 비상장주식과 관련된 것이며, 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품 평가손익의 변동으로 보고됩니다. 2) 다음은 수준 2와 수준 3으로 분류되는 금융상품 공정가치측정치에 사용된 가치평가기법과 투입변수에 대한 설명입니다. 파생상품 - 통화선도통화선도의 공정가치는 원칙적으로 측정대상 통화선도의 잔존기간과 일치하는 기간에 대한 보고기간말 현재 시장에서 공시된 선도환율에 기초하여 측정하였습니다. 통화선도의 잔존기간과 일치하는 기간의 선도환율이 시장에서 공시되지 않는다면, 시장에서 공시된 각 기간별 선도환율에 보간법을 적용하여 통화선도의 잔존기간과 유사한 기간의 선도환율을 추정하여 통화선도의 공정가치를 측정하였습니다. 통화선도의 공정가치 측정에 사용되는 할인율은 보고기간말 현재 시장에서 공시되는 이자율로부터 도출된 수익률곡선을 사용하여 결정하였습니다.상기에서 설명한 바와 같이 통화선도의 공정가치 측정에 사용되는 투입변수는 보고기간말 현재 시장에서 관측가능한 선도환율과 수익률곡선 등을 통해 도출되므로, 당사는 통화선도의 공정가치측정치를 공정가치 서열체계상 수준 2로 분류하였습니다.비상장주식비상장주식의 공정가치는 현금흐름할인모형을 사용하여 측정하며, 미래현금흐름을 추정하기 위하여 매출액 증가율, 세전 영업이익률, 가중평균자본비용 등에 대한 가정이나 추정과 같이 관측가능한 시장가격이나 비율에 근거하지 않은 가정이 일부 사용됩니다. 미래현금흐름을 할인하기 위하여 사용된 가중평균자본비용은 자본자산가격결정모형(CAPM)을 적용하여 산정하였습니다. 당사는 상기에서 언급된 주요 가정과추정이 비상장주식의 공정가치에 미치는 영향이 유의적인 것으로 판단하여 비상장주식의 공정가치측정치를 공정가치 서열체계상 수준
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3으로 분류하였습니다.3) 당사는 수준 간의 이동을 가져오는 사건이나 상황의 변동이 발생하는 시점에 수준간의 이동을 인식하고 있습니다. 또한 당기 중 수준 2와 수준 3 공정가치측정치로 분류되는 금융상품의 공정가치측정에 사용된 가치평가기법의 변경은 없습니다. 4) 당사는 합리적으로 가능한 대체적인 가정을 반영하기 위한 관측가능하지 않은 투입변수의 변동이 공정가치측정치에 유의적인 변동을 가져오지 않을 것으로 판단하고있습니다. 5) 당사가 보유하고 있는 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 당기 중 발생한 사업환경이나 경제적 환경의 유의적인 변화는 없습니다. 6) 다음 표는 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수를 사용하는 공정가치측정치(수준 3)에 대한 양적 정보와 관측가능하지 않은 투입변수와 공정가치측정치간의 연관성을 설명한 것입니다. 구 분 공정가치 (단위:백만원) 공정가치서열체계 수준 가치평가기법 유의적인 관측가능하지 않은 투입변수 및 범위 관측가능하지 않은 투입변수와 공정가치측정치 간의 연관성 당기말 전기말 재무제표에 공정가치로 측정되는 금융자산 비상장주식 수준 3 할인된 현금흐름:미래현금흐름을 추정하기 위하여 매출액 증가율, 세전 영업이익률, 가중평균자본비용 등에 대한 가정이나 추정과 같이 관측가능한 시장가격이나 비율에 근거하지 않은가정이 일부 사용됩니다. 미래현금흐름을 할인하기 위하여 사용된가중평균자본비용은 자본자산가격결정모형(CAPM)을 적용하여 산정하고 있습니다. 매출액 증가율 매출액 증가율과 세전영업이익률이 상승(하락)하고 가중평균자본비용이 하락(상승)한다면 비상장주식의 공정가치는 증가 (감소)할 것입니다. 세전 영업이익률 가중평균자본비용 (4) 금융자산의 재분류당기 중 목적이나 사용의 변경으로 인하여 재분류된 금융자산은 없습니다. (5) 자본위험관리당사는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서의 존속가능성을 보장할 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 당사는 자본구조를 관리하고 경제적 상황과 자산에 내재된 위험의 변화를 고려하여 자본구조를 조정합니다. 자본구조를 유지하거나 조정하기 위해 주주에게 지급하는 배당액을 조정하고, 신주를 발행하거나 자산을 매각할 수도 있습니다. 당사의 자본구조는 총부채에서 현금및현금성자산을 차감한 순부채와 자본으로 구성되어 있으며, 분기별로 자본구조를 검토하고 있습니다. 이러한 검토의 일환으로써, 당사는 자본조달비용과 각 자본항목과 관련된 위험성을 고려하고 있습니다. 당사의 전반적인 자본위험 관리 정책은 전기와 동일합니다. 당기말 및 전기말 현재 부채비율은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기말 전기말 총부채 현금및현금성자산 순부채 자본 부채비율 (6) 재무위험관리1) 재무위험관리목적당사의 재무부문은 영업을 관리하고, 국내외 금융시장의 접근을 조직하며, 각 위험의범위와 규모를 분석한 내부위험보고서를 통하여 당사의 영업과 관련한 재무위험을 감시하고 관리하는 역할을 하고 있습니다. 이러한 위험들은 시장위험(외화위험, 이자율위험, 기타가격위험 등), 신용위험, 유동성위험 및 현금흐름이자율위험을 포함하고있습니다. 2) 시장위험당사의 활동은 주로 환율과 이자율의 변동으로 인한 금융위험에 노출되어 있습니다. 따라서 이자율과 외화위험을 관리하기 위해 통화선도를 포함한 다양한 파생상품계약을 체결하고 있습니다. 시장위험에 대한 노출정도는 민감도 분석에 의하여 보완되는 위험기준 가치평가 (Value-at-Risk: VaR)에 의하여 측정됩니다. 시장위험에 대한 당사의 위험노출정도 또는 위험을 관리하고 측정하는 방식에는 변경이 없습니다. 가. 외화위험관리당사는 외화로 표시된 거래를 수행하고 있으므로 환율변동으로 인한 위험에 노출되어 있습니다. 환율변동으로 인한 위험의 노출정도는 통화선도계약을 활용하여 승인된 정책에서 정하는 한도 내에서 관리하고 있습니다.당기말 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율 5% 변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 5% 상승시 5% 하락시 CHF
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EUR JPY USD CNY GBP 나. 이자율위험관리당사는 고정이자율과 변동이자율로 자금을 차입하고 있으며, 이로 인하여 이자율위험에 노출되어 있습니다. 당사는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정금리부차입금과변동금리부차입금의 적절한 균형을 유지하거나, 선도이자율계약을 체결하고 있습니다. 위험회피활동은 이자율 현황과 정의된 위험성향을 적절히 조정하기 위해 정기적으로 평가되며 최적의 위험회피전략이 적용되도록 하고 있습니다. 당기말 현재 각 자산 및 부채에 대한 이자율이 1% 변동시 이자율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 1% 상승시 1% 하락시 현금성자산 단기차입금 장기차입금(유동성포함) 다. 기타 가격위험요소당사는 지분상품에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 지분상품은 매매목적이 아닌 전략적 목적으로 보유하고 있으며, 당사는 해당 투자자산을 활발하게 매매하고 있지는 않습니다.당사는 지분상품에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 당기말 현재 공정가치로 평가하는 기타포괄손익 공정가치 측정 지분상품은 53,488백만원 입니다. 3) 신용위험관리신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 당사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 당사는 채무불이행으로 인한 재무적 손실을 경감시키는 수단으로서 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고, 충분한 담보를 수취하는 정책을채택하고 있습니다. 당사는 투자등급 이상에 해당되는 신용등급을 받은 기업에 한해 거래하고 있습니다. 이러한 신용정보는 독립적인 신용평가기관에서 제공하고 있으며, 만약 신용평가기관이 제공한 정보를 이용할 수 없다면, 당사가 주요 거래처에 대한 신용등급을 결정할 목적으로 공식적으로 발표되고 이용할 수 있는 다른 재무정보와 거래실적을 사용하고 있습니다. 당사의 신용위험노출 및 거래처의 신용등급을 지속적으로 검토하고 있으며 이러한 거래 총액은 승인된 거래처에 고루 분산되어 있습니다. 신용위험은 위험관리위원회에 의하여 매년 검토되고 승인된 거래한도에 의하여 통제됩니다. 매출채권은 다수의 거래처로 구성되어 있고, 다양한 산업과 지역에 분산되어 있습니다. 매출채권에 대하여 신용평가가 지속적으로 이루어지고 있으며, 필요한 경우 신용보증보험계약을 체결하고 있습니다.당사는 단일의 거래상대방 또는 유사한 특성을 가진 거래상대방의 집단에 대한 중요한 신용위험에 노출되어 있지 않습니다. 당사는 거래상대방들이 서로 관련된 기업인 경우 유사한 특성을 가진 거래상대방으로 정의하고 있습니다.파생상품에 대한 신용위험은 거래상대방이 국제 신용평가기관에 의하여 높은 신용등급을 부여받은 은행이기 때문에 제한적입니다.지급보증한도금액 695,834백만원과 더불어 재무제표에 기록된 금융자산의 장부금액은 손상차손 차감후 금액으로 당사의 신용위험 최대노출액을 나타내고 있습니다. 4) 유동성위험관리유동성위험관리에 대한 궁극적인 책임은 당사의 단기 및 중장기 자금조달과 유동성관리규정을 적절하게 관리하기 위한 기본정책을 수립하는 이사회에 있습니다. 당사는 충분한 적립금과 차입한도를 유지하고 예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속하여 관찰하고 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키면서 유동성위험을 관리하고 있습니다. 당기말 현재 금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 명목현금흐름 합 계 요구불 1년 이내 1년초과~5년이내 무이자부채무 단기차입금 장기차입금(유동성포함) 사채(유동성포함) 리스부채 금융보증부채 파생상품부채 합 계 상기 금융부채의 잔존만기별 현금흐름은 할인되지 아니한 명목금액으로서 지급을 요구 받을 수 있는 기간 중 가장 이른 일자를 기준으로 작성되었습니다. (7) 금융자산과 금융부채의 상계당사는 현대자동차㈜, 기아㈜ 등에 대하여 기업회계기준서 제1032호의 상계기준을 충족하는 매출채권 및 기타채권과 매입채무 및 기타채무를 동시에 보유하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 상계되는 금융자산, 실행가능한 일괄상계약정 및 이와 유사한약정의 적용을 받는 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.
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① 당기말 (단위:백만원) 구 분 인식된 금융자산 총액 상계되는 인식된금융부채 총액 재무상태표에 표시되는금융자산 순액 매출채권 등 ② 전기말 (단위:백만원) 구 분 인식된 금융자산 총액 상계되는 인식된금융부채 총액 재무상태표에 표시되는금융자산 순액 매출채권 등 당기말 및 전기말 현재 상계되는 금융부채, 실행가능한 일괄상계약정 및 이와 유사한약정의 적용을 받는 금융부채의 내역은 다음과 같습니다. ① 당기말 (단위:백만원) 구 분 인식된 금융부채 총액 상계되는 인식된금융자산 총액 재무상태표에 표시되는금융부채 순액 매입채무 등 ② 전기말 (단위:백만원) 구 분 인식된 금융부채 총액 상계되는 인식된금융자산 총액 재무상태표에 표시되는금융부채 순액 매입채무 등 32. 특수관계자 등 거래 (1) 당기말 현재 당사의 특수관계자 등의 현황은 다음과 같습니다. 구 분 회 사 명 1) 당해 기업에 유의적인 영향력을 행사하는 기업 현대자동차㈜ 2) 종속기업 강소현대위아유한공사 현대위아공작기계유한공사(*1) 산동현대위아기차발동기유한공사 모비언트㈜ 테크젠㈜ 3) 공동기업 위아마그나파워트레인㈜ 4) 관계기업 현대기차모구(산동)유한공사(*2) 현대종합특수강㈜ 케이씨엔씨㈜ 5) 기타(*3) 현대로템㈜ 현대케피코㈜ 현대캐피탈㈜ 현대카드㈜ 기아㈜ 현대모비스㈜ 현대글로비스㈜ 현대트랜시스㈜ 등 (*1) 종속기업인 강소현대위아유한공사가 100% 지분을 보유하고 있는 종속기업입니다. (*2) 종속기업인 강소현대위아유한공사가 20% 지분을 보유하고 있는 관계기업입니다. (*3) 공정거래법상 동일 대규모기업집단에 포함되는 계열회사 등 입니다. (2) 특수관계자 등과의 거래 내역 ① 당기 (단위:백만원) 구 분 회사의 명칭 매출 기타수익 유형자산 등매각 매입 기타비용 당해 기업에 유의적인 영향력을 행사하는 기업 현대자동차㈜ 종속기업 강소현대위아유한공사 현대위아공작기계유한공사 산동현대위아기차발동기유한공사 모비언트㈜ 테크젠㈜ 공동기업 위아마그나파워트레인㈜ 관계기업 현대종합특수강㈜ 기타 기아㈜ 현대글로비스㈜ 현대모비스㈜ 현대트랜시스㈜ 기타 (*) 당기 중 매각으로 인해 대규모기업집단에서 제외됨에 따라 특수관계자에서 제외되었으며 거래금액은 특수관계자에서 제외하기 전까지 발생한 금액입니다. ② 전기 (단위:백만원) 구 분 회사의 명칭 매출 기타수익 매입 기타비용 당해 기업에 유의적인 영향력을 행사하는 기업 현대자동차㈜ 종속기업 강소현대위아유한공사 현대위아공작기계유한공사 현대위아터보㈜ (*1) 북경위아터보차져유한공사 (*2) 산동현대위아기차발동기유한공사 공동기업 위아마그나파워트레인㈜ 관계기업 현대종합특수강㈜ 케이씨엔씨㈜ 기타 기아㈜ 현대글로비스㈜ 현대모비스㈜ 현대트랜시스㈜ 기타 (*1) 전기 중 당사와 현대위아터보㈜의 사업결합으로 특수관계자에서 제외되었으며 거래금액은 특수관계자에서 제외하기 전까지 발생한 금액입니다.(*2) 당사의 종속기업인 강소현대위아유한공사는 전기 중 보유하고 있던 북경위아터보차져유한공사의 모든 지분을 매각하여 북경위아터보차져유한공사가 특수관계자에서 제외되었으며 거래금액은 특수관계자에서 제외하기 전까지 발생한 금액입니다. (3) 특수관계자 등에 대한 채권ㆍ채무잔액 ① 당기말 (단위:백만원) 구 분 회사의 명칭 매출채권(*1) (*2) 기타채권(*1) (*2) 매입채무(*2) 기타채무 (*2) 당해 기업에 유의적인 영향력을 행사하는 기업 현대자동차㈜ 종속기업 강소현대위아유한공사 현대위아공작기계유한공사 산동현대위아기차발동기유한공사 모비언트㈜ 테크젠㈜ 공동기업 위아마그나파워트레인㈜ 관계기업 현대종합특수강㈜ 기타 기아㈜ 현대글로비스㈜ 현대모비스㈜ 현대트랜시스㈜ 기타 (*1) 해당 채권은 손실충당금 차감전 금액이며, 당기말 현재 당사의 특수관계자 등에 대하여 당사가 인식한 손실충당금 총액은 70,078백만원 입니다. 또한, 당사가 당기 중 특수관계자 등에게 인식한 손실충당금 전입액은 223백만원 입니다. (*2) 당사는 현대자동차㈜, 기아㈜ 및 현대모비스㈜에 대하여 기업회계기준서 제1032호의 상계기준을 충족하는 매출채권 및 기타채권과 매입채무 및
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기타채무를 동시에 보유하고 있습니다(주석31 참조). ② 전기말 (단위:백만원) 구 분 회사의 명칭 매출채권(*1) (*3) 기타채권(*1) (*3) 매입채무(*3) 기타채무 (*3) 당해 기업에 유의적인 영향력을 행사하는 기업 현대자동차㈜ 종속기업 강소현대위아유한공사 현대위아공작기계유한공사 산동현대위아기차발동기유한공사 공동기업 위아마그나파워트레인㈜ 관계기업 현대종합특수강㈜ 케이씨엔씨㈜ 기타 기아㈜ 현대글로비스㈜ (*2) 현대모비스㈜ 현대트랜시스㈜ 기타 (*1) 해당 채권은 손실충당금 차감전 금액이며, 전기말 현재 당사의 특수관계자 등에 대하여 인식한 손실충당금 총액은 69,855백만원 입니다. 또한, 당사가 전기 중 특수관계자 등에게 인식한 손실충당금 전입액은 776백만원 입니다. (*2) 당기 중 매각으로 인해 대규모기업집단에서 제외됨에 따라 당기말 현재 특수관계자에서 제외되었습니다.(*3) 당사는 현대자동차㈜, 기아㈜ 및 현대모비스㈜에 대하여 기업회계기준서 제1032호의 상계기준을 충족하는 매출채권 및 기타채권과 매입채무 및 기타채무를 동시에 보유하고 있습니다(주석31 참조). (4) 당기 및 전기 중 특수관계자 등과의 지분거래 내역은 다음과 같습니다. ① 당기 (외화단위:천, 원화단위:백만원) 구 분 회사의 명칭 거래내역 통화 금액 종속기업 모비언트㈜ 현물출자 KRW 종속기업 테크젠㈜ 현물출자 KRW 종속기업 출자 EUR ② 전기 (외화단위:천, 원화단위:백만원) 구 분 회사의 명칭 거래내역 통화 금액 종속기업 출자 EUR 종속기업 출자 USD 종속기업 모비언트㈜ 출자 KRW 종속기업 테크젠㈜ 출자 KRW (5) 당기 중 특수관계자에게 지급한 배당금은 8,965백만원(전기: 7,383백만원)이고, 특수관계자로부터 수령한 배당금은 3,000백만원(전기: 3,000백만원)입니다. (6) 당기 및 전기 중 특수관계자로부터 취득한 금융상품은 없습니다. (7) 당기말 및 전기말 현재 특수관계자 등이 당사를 위하여 제공한 지급보증의 내역은 없습니다. (8) 당기말 및 전기말 현재 당사가 특수관계자 등을 위하여 제공한 지급보증의 내역은 다음과 같습니다. (외화단위:천) 구 분 담보권자 당기말 전기말 보증내용 보증금액 보증내용 보증금액 ㈜ 국민은행 현지차입보증 USD 현지차입보증 USD ㈜ 신한은행 현지차입보증 EUR 현지차입보증 EUR ㈜한국스탠다드차타드은행 등 현지차입보증 EUR 현지차입보증 EUR ㈜ 하나은행 등 현지차입보증 현지차입보증 JPY 한국수출입은행 등 현지차입보증 USD 현지차입보증 USD ㈜ 하나은행 등 현지차입보증 EUR 현지차입보증 EUR ㈜ 국민은행 하자보증 USD 하자보증 USD ㈜ 국민은행 하자보증 USD 하자보증 USD (9) 당기 및 전기 중 주요 경영진에 대한 보상은 다음과 같습니다. (단위:백만원) 구 분 당기 전기 단기급여 퇴직급여 기타장기급여 합 계 33. 우발사항 및 약정사항 (1) 당기말 및 전기말 현재 당사의 계약이행 등 영업활동과 관련하여 타인으로부터 제공받은 주요한 보증의 내역은 다음과 같습니다. (원화단위:백만원, 외화단위:천) 구 분 당기말 전기말 통화 금액 통화 금액 ㈜ 우리은행 USD USD EUR EUR ㈜ 신한은행 USD USD ㈜ 하나은행 USD USD ㈜ 국민은행 USD USD 자본재공제조합(*) KRW KRW 한국방위산업공제조합(*) KRW KRW 서울보증보험 KRW KRW (*) 당사는 자본재공제조합 및 방위산업공제조합으로부터 제공받는 보증과 관련하여 해당 조합 출자금을 담보로 제공하고 있습니다(주석8 참조). (2) 공작기계의 판매촉진을 위하여 당사는 할부금융포괄계약을 체결하고 있습니다. 당기말 현재 약정한도는 다음과 같습니다. (단위:백만원) 리스회사 계약건수 약정한도 현대커머셜㈜ (3) 당기말 현재 당사는 ㈜ 하나은행 외 7개 은행과 710,000백만원 및 USD 50,000천의 일반자금대출 등 원화 및 외화 여신한도약정을 체결하고 있습니다.(4) 당기말 현재 당사의 Usance (Sight) 거래와 관련하여 총 USD 178,000천(일부은행