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시장 모니터링/정보수집/관계형성 등의 활동을 통해 수주활동을 지속하고 있습니다. 5) 경쟁요소 과거 당사의 장비가 TFT-LCD용 검사장비였으나 점차 고부가가치 제품인 OLED 검사 장비분야로 변화되고 있으며 다양한 제품의 검사장비로 제품영역을 넓혀가고 있습니다. OLED 검사장비는 OLED 모듈 후공정에서 제품의 최종적인 검사 및 화질 보정에 활용되는 장비로서, 검사기법이나 개선제안에 따라 화질, 검사시간 및 수율에 영향을 끼치기 때문에 업체간 보안유지가 철저한 제품입니다. OLED 및 TFT-LCD 검사장비는 무엇보다도 제품 특성을 잘 이해해야 되고 전기적으로 민감한 부분들을 지속적으로 파악해야 됩니다. 수많은 시행착오를 거쳐서 검사관련 기술 노하우를 축적해야 되며 고객의 요구와 협의를 통해 기술적 보안사항을 공유하기 때문에 중대한 변경사유가 발생하기 전까지 쉽게Vendor를 변경하지 않는 특성이 있습니다. 따라서 시장진입장벽은 매우 높지만, 한번 진입하면 고객과 신뢰를 쌓을 수 있기 때문에 타 업체의 진입이 어려워지는 특징이 있습니다. 6) 회사의 현황 2021년 현재, 당사의 주력제품은 디스플레이 장비중에서도 OLED검사장비입니다. 1987년 설립이래 TFT LCD 검사기를 LG디스플레이와 삼성디스플레이에 납품하여 왔으며, 지속적인 기술개발을 통해 디스플레이산업 초창기 수입에 의존하던 검사장비들을 국산화에 성공하여 한국디스플레이산업의 발전에 일익을 담당하였습니다. 그 동안 국내시장에서 검정된 기술력으로 중국시장 등으로 진출에 성공, 매출처를 다각화함으로써 안정된 수익성을 확보하였으며 세계적인 디스플레이장비업체로 도약할 수 있는 발판을 마련하였습니다. 또한 2009년 3월 OLED증착장비 제조업체인 (주)선익시스템을 인수하여 차세디스플레이로 조명을 받고 있는 OLED장비시장에도 진출하여 새로운 성장동력을 확보 하였으며, 전,후공정 핵심장비를 모두 생산할 수 있는 일관생산능력을 갖춤으로써 경쟁력을 더욱 강화하였습니다. 최근 OLED의 성장과 대형화에 따라, 8.6세대투자에 따라 IT용 OLED의 시장이 성장할 것으로 예상하고 있고, 메타버스 시대에 필요한 OLEDoS, 마이크로 LED 등에 대한 투자도 이어질 것으로 예상되고 있습니다. 이외에도 디스플레이의 종류를 가리지 않고 어떤 디스플레이 검사장비가 되더라도 개발할 역량을 보유하고 있어 당사의 검사장비 시장은 계속 성장할 것으로 예상됩니다. ■ OLED제조장비부문 1) 산업의 개요 OLED는 프리미엄 스마트폰에 채용되는 고부가가치 디스플레이가 되었습니다. 발광하는 유기재료(Organic)를 활용하여 자체 발광하는 디스플레이로서2000년 초반부터 개발되어 2016년부터 본격적으로 성장하고 있습니다.한국디스플레이산업협회 자료에 따르면 전세계 디스플레이 시장은2020년1,155억$에서2026년1,390억$로 꾸준히 성장하며 이중OLED 디스플레이 비중은23.0%에서34.4%까지 확대되며 전체 시장보다 큰 성장세를 보일 것으로 전망됩니다. 또한, 2021년부터 시장에 알려진 메타버스(Metaverse)의 가능성은 기존에 알려진 AR/VR 등 증강현실 산업의 성장으로 이어져 OLED의 새로운 시장인 OLEDoS의 상용화를 예상하고 있습니다. 중국 BOE를 필두로 많은 디스플레이 업체들이 AR/VR 기기의 개발을 진행 중이며 제품화의 가시적인 성과들이 보고되고 있습니다. 2) 산업의 특성 OLED 디스플레이 장비산업은 전방산업인 OLED 디스플레이 산업에 절대적인 영향을 받고 있습니다. OLED 디스플레이 산업은 기술변화와 제품변화의 속도가 매우 빠르며 패널업체의 기술변화에 대응할 수 있도록 새로운 공정에 맞는 기술 제공이 지속적으로 요구됩니다. 이러한 산업적 특성으로 인하여 디스플레이 패널 생산 산업은 수급상황에 따른 주기적 변동을 겪어 왔습니다. '신제품 개발 → 양산 투자 및 출시→ 지속적인 투자 및 설비 증설을 통한 대량 생산 → 원가 절감 및 기술개발 → 가격하락 → 수요 증가 → 생산량 확대 → 보급률 확대 → 신제품 매력 감소'의 형태로 사이클을
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형성하며 성장하고 있습니다. 디스플레이 산업의 변화를 살펴보면 과거 CRT - 평면 브라운관 - PDP - LCD - LED - OLED까지 기술 변화에 따른 주력제품의 변화가 활발하게 이루어지면서, 관련 업체들도 함께 성장해 나가고 있습니다. 특히, OLED 디스플레이산업은 연구개발비 투자와 함께 장기간에 걸친 기술개발을 필요로 하는 고도의 기술집약적 산업입니다. 또한 수직계열화가 이루어져 있어 세트업체, 패널업체, 장비업체 등과 오랜 관계를 통해 얻는 노하우와 기술이 필요하므로 비교적 높은 진입장벽을 가지고 있습니다. OLED를 비롯한 디스플레이 산업은 생산제품이 규격화, 정형화되어 있어 소품종 대량 생산이 용이하고, 기술 및 대규모 자본이 소요되는 기술 및 자본집약적 대규모 장치 산업으로서 대규모의 초기 설비투자와 안정적인 수급구조 확보가 필수적입니다. 이에 따라 신규기업의 시장진입이 어려운 특징을 가지고 있습니다. 3) 산업의 성장성 지난 10여년간, OLED는 스마트폰에 처음 진입하고, TV와 자동차용, 스마트워치와 같은 Wearable Device에 채용되는 등, 응용제품군이 지속적으로 확대되어 왔습니다. 2023 년에는 노트북, 태블릿과 같은 IT용 OLED제품의 생산이 늘어날 것으로 보이며, 디스플레이 업체들이 IT용 OLED 생산을 확대하기 위한 8.6세대급 생산라인의 투자가 시작되어 향후에도 OLED 검사장비, 증착장비에 대한 수요가 이어질 것으로 전망됩니다. 코로나19로 인한 언택트 소비 문화 확산으로 가상현실(VR), 증강현실(AR), 혼합현실(MR)의 서비스가 비대면 환경에서의 수요가 높을 것으로 전망하고 있습니다. AR, VR, MR의 기술적으로 가장 중요한 요소는 이미지를 투사하는 마이크로 디스플레이 입니다. 현재 다양한 종류의 디스플레이가 사용되고 있지만, 픽셀크기(2000ppi 이상), 초고화질, 저전력, 우수한 응답속도 및 명암비, 소형화 등에 OLEDoS가 가장 우수하여 최근 AR, VR기기에 OLEDoS 채택이 늘어나고 있습니다. 특히 미국의 글로벌 IT회사의 MR기기 출시에 따라 다양한 VR/MR기기등들이 출시될 것으로 예상됩니다. 4) 경기변동의 특성 OLED 증착장비는 OLED 디스플레이 패널 제조 산업의 후방산업으로서, 각 패널업체의 OLED 패널 투자계획에 따라 장비 수요는 변동하게 됩니다. 패널 업체의 투자시기에는 수주와 매출이 집중되고 투자 비수기에는 차세대 기술개발에 집중해야 하는 경기변동의 폭이 큰 산업입니다. 이처럼 OLED 패널 제조업체들의 수주에 따라 증착장비 수주 및 매출 등이 결정되므로 수주 실적 또는 제작의 계절성은 미미한 수준입니다. 일반적 디스플레이 산업의 경우 기술 및 특정 세대가 주기적으로 교체 발전되면서 수급상황에 따른 호황과 불황이 반복되는 특성이 있으나, OLED 디스플레이 산업은 본격적인 성장단계에 진입한 산업으로서 특정 세대가 주기적으로 반복되기 보다는 고객사 투자 현황에 따르면 현재 양산되고 있는 6GH 및 8G 급 패널 양산이 향후에도 지속될 것으로 예상됩니다. 더불어 패널 양산을 위한 물질 개발 및 테스트, 마이크로 디스플레이를 적용한 AR/VR 제품의 상용화 등으로 중.소형 장비 수요와 저해상도의 PMOLED 제품을 위한 중형급 장비 수요도 당분간 지속 될 것으로 예상 됩니다 OLED 패널의 대형화 및 Flexible OLED에 적용될 신기술 및 생산 방식의 변화는 OLED 패널 제조의 패러다임을 변화시킬 수 있기 때문에, OLED 패널 제작 장비에 대한기술 혁신에 따라 제품의 라이프사이클은 기존보다 빨라질 수 있을 것으로 판단됩니다. 5) 경쟁요소 OLED 디스플레이 장비 시장은 세계 몇몇 업체가 경쟁을 하고 있지만, 각 장비당 경쟁사는 2∼ 3개로 압축되고 있으며, 신규업체의 경우 기존 업체들에 비해 현장에서의 입증된 신뢰성 확보가 어렵기 때문에 시장진입이 매우 어려운 특징을 갖고 있습니다. OLED 디스플레이 장비 시장은 사전 양산 검증 받은 업체 위주로 수주가 집중되고 있습니다. 또한 기술력, 적기 생산능력, 원자재
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확보능력, 생산 등의 인프라가 구축된 장비업체가 지속적으로 점유율을 확보할 것으로 전망하고 있습니다. 6) 회사의 현황 6)-1. 영업개황 당사는 IT용 OLED 수요에 대응하기 위한 고객사의 투자 기조에 맞추어 8.6세대 증착설비를 업계 최초로 검토하고 자체 개발하여 수년간의 준비 끝에 중국 BOE로부터 8.6세대 양산용 증착라인 2라인을 수주하였습니다. 경쟁사와의 치열한 기술경쟁과 가격경쟁을 통해 얻어낸 수주로서 향후 중국 디스플레이 고객사에 추가 수주를 기대하고 있습니다. 또한, 소형 OLED 증착기 시장에서 독보적인 전세계 M/S 1위 업체로서 지위를 확고하게 유지하고 있습니다. 이와 함께 마이크로 디스플레이용 OLEDoS 증착기 시장에서 300mm 웨이퍼 양산장비를 생산한 유일한 업체로 이 시장의 선두로 자리 매김 하는 중입니다. 6)-2. 시장특성 및 점유율 OLED 패널을 위한 대형 증착기의 경우 전세계적으로 양산 공급하는 업체는 일본 Canon Tokki 와 당사입니다. 당사는 2013년 개발성공을 시작으로 2016년 국내 고객사에 양산공급하여, 일본 Canon Tokki사의 독점적 시장구조를 타파한 바 있습니다. 객관적인 국내 시장점유율 자료가 존재하지 않아 기재를 생략합니다. 다만, 2024년 BOE 수주를 계기로 OLED 증착장비시장의 독점 구조를 깨고 당사가 진입하여 향후 경쟁시장으로 변화할 것으로 예상됩니다. 기타 R, 물질공급용 및 준 양산을 위한 중.소형 증착기의 경우는 산업의 성장과 더불어 약 2~3년 전부터 국내 및 해외 로컬업체들이 증착기 공급을 시도 하고 있지만, 당사의 시장점유율은 약 80% 이상으로 추정 됩니다. 6)-3. 신규사업 등의 내용 및 전망 4차 산업혁명시대 도래 및 코로나 19 장기화로 인하여 스마트팩토리, 헬스케어, 자율주행, 홈네트워크, 원격 근무의 다양한 새로운 ICT 융합서비스가 제공되고 있습니다.이 기술들의 핵심은 다양한 디지털 정보를 해상도가 높고 보다 큰 디스플레이를 통해상호 주고 받는 것이라 할 수 있습니다. 따라서 향후 고해상도 OLED를 양산하기 위해서는 설비 대형화가 필수적입니다. 당사는 이에 따라 당사의 특허기술인 새로운 하이브리드형 RGB 증착기 공법을 적용하여 혁신적 마스크 제작 공법, 물류 방식 등을 개발할 예정입니다. 이를 통해 양산을 염두에 둔 투자비 절감과 공정 단순화, 기술 확장성 등 글로벌 시장에서의 경쟁력 확보가 가능할 것으로 전망하고 있습니다. 당사는 기술확장성과 더불어 기존 장비의 수요가 지속 될 것으로 보고 있어 현재 제조 및 판매하고 있는 장비의 기술 등을 점진적으로 개선 발전시켜 지속적으로 OLED증착장비 시장에서 점유율을 높여갈 목표를 우선적으로 하고 있습니다. 또한 기존 OLED 증착장비와 더불어 차세대 증착장비 개발을 위해 필요한 전주도금마스크 대응용 증착장비 R 진행하고 있습니다.또한, 당사의 OLED 증착장비의 증착기술을 접목할 수 있는 신규사업으로 광학 박막코팅용 반응성 스퍼터를 개발 추진하고 있습니다. 본 스퍼터 장비는 현재 광학 박막 코팅용 E-Beam evaporator를 대체할 수 있는 장비로 저온공정으로 박막 코팅이 가능합니다. ■신기술사업금융업 부문 1) 신기술사업금융의 개념 신기술사업금융업은 장래성이 있지만 자본과 경영기반이 취약한 기업 및 리스크가 높아 투자가 잘 이루어지지 않는 분야를 전문투자가의 안목으로 발굴하여 지분참여를 중심으로 기업주와 공동으로 위험을 부담하면서 자금관리, 경영관리, 기술지도 등종합적인 지원을 제공함으로써 높은 자본이득을 추구하는 금융활동으로서 일반적으로 벤처캐피탈(VentureCapital)로 알려진 위험부담자본을 운용하는 금융활동을 의미합니다. 여신전문금융업법상 신기술금융은 신기술사업자에 대한 투자·융자, 경영 및 기술의지도, 신기술사업투자조합의 설립, 신기술사업투자조합 자금의 관리·운용을 종합적으로 행하는 활동입니다. 2) 신기술사업금융업무의 영역 (1) 업무의 종류 : 주업무와 부대업무로 구분됨 - 주업무 (신기술사업금융업자만 수행 : 여신전문금융업법
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제41조) · 신기술사업자에 대한 투자 · 신기술사업자에 대한 융자 · 신기술사업투자조합의 설립, 조합자금의 관리·운용 · 신기술사업자에 대한 경영 및 기술의 지도 - 부대업무 (타 여신전문금융업자와 동일한 차원에서 부대적으로 수행 : 여신전 문금융업법 제46조 제1항, 시행령 제16조) · 신용대출 또는 담보대출 업무(기업 및 소비자대상) · 어음할인업무(융통어음포함) · 기업이 물품 및 용역의 제공에 의하여 취득한 매출채권의 양수·관리·회수업 무 (팩토링) · 위의 주업무 및 부대업무와 관련된 신용조사 및 부수업무 · 지급보증 · 타 여신전문금융회사 및 겸영여신업자가 보유한 채권 또는 이를 근거로 하여 발행한 유가증권의 매입업무 (2) 주업무의 대상(신기술사업자의 범위) - 기술을 개발하거나 이를 응용하여 사업화하는 중소기업 - 다음의 '신기술사업'을 영위하는 중소기업 · 제품개발 및 공정개발을 위한 연구사업 · 연구개발의 성과를 기업화.제품화하는 사업 · 기술도입 및 도입기술의 소화개량사업 · 중소기업창업지원법시행령 제29조 및 동령 별표 2에 규정된 기술집약 형 중소기업에 속하는 사업 · 기타 생산성향상, 품질향상, 제조원가절감, 에너지절약등 현저한 경제적 성과를 올릴 수 있는 기술을 개발 또는 응용하여 기업화.제품화하는 사업 - 대통령령이 정하는 기업 · 위의 신기술사업을 영위하는 기업으로서 상시 사용하는 종업원이 1천명 이하이고, 총자산액이 1천억원 이하인 기업 - 산업기술연구조합육성법에 의한 산업기술연구조합 3) 산업의 특성 여신전문금융업상 여신전문금융회사가 영위할 수 있는 사업부문은 신용카드업ㆍ할부금융업ㆍ시설대여업ㆍ신기술사업금융업이 있으며, 당사가 영위하고 있는 신기술사업금융업은 기술성과 사업성은 있으나 자본과 경영기반이 취약한 중소신기술사업자에 대하여 직접적인 투ㆍ융자 뿐만 아니라 회사에 대한 전반적인 경영지원 등 종합적 지원을 제공하고 높은 자본이득을 얻고자 하는 금융활동을 말합니다. 신기술사업금융업자의 투자업무는 기술력이 우수한 중소 벤처기업을 발굴하고 자본을 출자하는 주식인수가 일반적이나, 투자위험 분산을 위해 전환사채, 신주인수권부사채 등의 인수방식을 취하기도 하며, 이 밖에 신기술사업자에 대한 자체자금 융자, 정부지원 정책자금 지원 및 어음할인 등의 업무를 취급하고 있습니다. 4) 산업의 성장성 신기술사업금융업은 신기술사업자에 투자한 주식의 매각에 따른 자본이득이 회사수익의 상당부분을 차지하므로 중소벤처기업의 주식이 거래소시장에 상장 또는 협회중개시장에 등록되어 거래될 수 있는 자본시장의 발전 및 성숙이 그 성장의 필수요건입니다. 따라서 대부분의 국가에서는 자본시장을 통한 중소벤처기업 주식 거래의 활성화를 지원하기 위해 중소벤처기업 상장 및 등록요건을 일반기업보다 완화하고 중소 벤처기업에 대한 각종 세제지원 제도를 갖추고 있습니다. 5) 경기변동의 특성 신기술사업금융업자는 신기술사업자인 중소벤처기업이 거래소시장이나 코스닥시장에 상장됨에 따라 발생하는 매각이익이 회사수익의 상당부분을 차지하므로 우리나라의 전반적인 경기변동에 따른 증시환경이 회사의 영업수익에 크게 영향을 미칩니다. 6) 자원조달상의 특성 자금조달의 방법은 자본금의 증자, 투자조합결성, 회사채발행, 정책자금차입, 해외자본의 도입 등 다양한 자금조달원을 갖고 있으며 업종 특성상 차입금보다는 자기자금조달, 단기차입금보다 장기차입금이 주를 이루고 있습니다. 또한 벤처금융의 일반화 및 유망분야별 투자활성화에 따라 투자조합결성을 통한 자금조달이 증가하고 있는 추세입니다. 7) 경쟁요소 국내 중소 벤처기업에 대한 투자업무는 여신전문금융업법상의 신기술사업금융업자와 중소기업창업지원법상의 창업투자회사로 이원화 되어 있으며, 신기술사업금융업자는 당사를 포함하여 나우아이비캐피탈(주), 삼성벤처투자(주) 및 아이비케이캐피탈(주) 등 약 71개 업체가 있습니다. (여신협회 회원사 등록 기준, 2021년말)
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 가. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 작성한 경영진단 의견서에서 미래에 발생할 것으로 예상 혹은 예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 환경 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타요인을 포함하고 있습니다.중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사내부경영과 관련한 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한정되지 않습니다. 당사는 동 서류 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 변동되는 예측정보들을 실시간으로 수정할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 나. 개요 회사의 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표 및 동 부속명세서에 대하여도 면밀히 검토하였습니다. 또한 경영활동에 중대한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대하여는 그 내용을 면밀히 검토하는 등 적정한 방법으로 회사경영에 대한 내용을 진단하였습니다. 연결회사는 TFT LCD Aging system, LCD검사장비, OLED 검사장비를 제조하는 디스플레이검사장비부문과 OLED증착장비를 제조하는 OLED제조장비부문의 사업과 사업의 다각화를 위한 신기술사업금융업을 영위하고 있습니다.연결회사의 주요 사업인 디스플레이검사장비에서는 매출은 전년대비 39% 감소한 604억, 영업이익은 전년 대비 2% 증가한 66억을 기록하였습니다.현재 디스플레이 산업이 25년 상반기부터 다시 성장세로 전환될 것으로 판단되어, 이에 대비하기위해 당사는 OLED 검사장비 등의 기술개발로 시장을 선점하기위한 노력을 다하고 있습니다.주요종속회사인 (주)선익시스템은 전방산업 투자수요 회복으로 수주가 증가하였으며, 그에 따라 전년대비 매출액은 80.9% 증가한 연결기준 매출액 1,129.3억원, 영업이익 79억을 실현하였습니다. OLED 증착장비의 매출증가가 주요요인으로 작용하였으며, 대형 양산용 OLED 증착장비와 마이크로 OLED 증착장비의 연구개발과 정부지원을 통한 차세대 증착장비 개발에 전념하고 있습니다. 사업의 다각화를 위한 신기술사업금융업은 사업 개시 후 매년 꾸준한 성장세를 이루고 있으나, 금융위험 특히, 인플레로 인한 금리인상과 이에 따른 주가 하락, IPO 의 지연에도 당해년도 영업수익은 전년대비 13% 증가한 60억을 달성하였으며, 영업손실에서 영업이익으로 흑자전환하였습니다. 보고기준일 현재 총 64개의 조합관계기업을 운영, 출자하고 있으며, 향후 투자기업의 IPO 등으로 25년 영업수익은 상승할 것으로 판단하고 있습니다. 재무상태 및 영업실적 등을 검토 한 결과 연결회사의 주요 경영지표는 다음과 같습니다. (*)안정성지표 구분 산식 제26(당)기 제25(전)기 유동비율 유동자산/유동부채*100 부채비율 총부채/총자본*100 차입금의존도 차입금/총자산*100 이자보상배율 영업이익/이자비용*100 (*)수익성지표 구분 산식 제26(당)기 제25(전)기 총자산이익률(ROA) 당기순이익/((기초총자산+기말총자산)/2)*100 자기자본이익률(ROE) 당기순이익/((기초자기자본+기말자기자본)/2)*100 영업이익률 영업이익/매출액*100 순이익률 당기순이익/매출액*100 다. 영업실적 연결실체의 지난 2개 사업연도의 영업실적은 아래와 같으며, 종속회사인 (주)선익시스템,(주)디에이밸류인베스트먼트, 디에이밸류업신기술금융투자조합1호,(주)프라임엔지니어링을 포함하여 작성하였습니다. (1).연결재무상태표 (단위:원) 과 목 제26(당)기 제25(전)기 증감율 유동자산(*1) 비유동자산(*2) 자산총계 유동부채(*3) 비유동부채(*4) 부채총계 지배기업 소유주지분(*5) 자본금 자본잉여금 기타자본항목 이익잉여금 비지배지분(*5) 자본총계 (*1)유동자산의 분석유동자산은 64.19% 증가 하였으며, 당좌자산 353억 증가 및 수주에 따른 재고자산 750억 증가가 주요 요인입니다.(*2)비유동자산의 분석비유동자산은 전년대비 20.46% 증가하였습니다. 유형자산 150억 증가
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및 이연법인세자산 90억 증가가 주요 요인입니다. (*3)유동부채의 분석유동부채는 전년대비 167.46% 증가하였습니다. 회사의 자금유동성을 위한 전환사채 280억 증가, 매입채무 177억 증가 및 단기차입금 152억 증가였습니다. (*4)비유동부채의 분석비유동부채는 전년대비 422.22% 증가하였습니다. 교환사채 160억 증가하였습니다. (*5)지배지분/비지배지분의 분석 종속회사인 (주)선익시스템의 당기순손실로 인한 비지배지분의 자본이 28.63% 감 소하였습니다. 지배지분을 계산함에 있어 (주)선익시스템의 자본 변동 중 지배지분비율은 자기주식 지분을 반영한 유효 지분율을 적용 하였습니다. (주)선익시스템의 유효지분율은 52.17 %(지배지분)/47.83%(비지배지분)입니다. (2).연결손익계산서 (단위:원) 과 목 제26(당)기 제25(전)기 증감율 Ⅰ. 매출액 Ⅱ. 매출원가 Ⅲ. 매출총이익 Ⅳ. 영업이익 Ⅴ. 법인세비용차감전순이익 Ⅵ. 법인세수익(비용) Ⅶ. 당기순이익 Ⅷ. 당기총포괄손익 당사의 연결매출액은 8.07% 증가하였습다. 디스플레이검사장비에서는 매출은 전년대비 39% 감소한 604억, 영업이익은 전년 대비 2% 증가한 66억을 기록하였습니다. 주요종속회사인 (주)선익시스템의 연결매출액은 1129.3억원으로 전기 대비 80.9% 증가하였습니다. 영업이익은 79억입니다. 연결매출 및 영업이익의 사업부문별 증감내역은 다음과 같습니다.(*)매출 증감율 (단위 : 원) 과 목 제26(당)기 제25(전)기 증감율 디스플레이검사장비 부문 OLED제조장비부문 금융부문 내부거래제거 합 계 (*)영업이익 증감율 (단위 : 원) 과 목 제26(당)기 제25(전)기 증감율 디스플레이검사장비 부문 OLED제조장비부문 금융부문 내부거래제거 합 계 라. 유동성 및 자금조달 (1).유동성 (단위:원) 과 목 제26(당)기 제25(전)기 Ⅰ. 영업활동 현금흐름 Ⅱ. 투자활동 현금흐름 Ⅲ. 재무활동 현금흐름 Ⅳ. 현금및현금성자산의 증가(감소)(I + II + III)
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사의 사업분야는 아스팔트 및 콘크리트 제조 등에 필요한 아스팔트 플랜트 사업을 시작으로 콘크리트 배쳐 플랜트 등의 건설기계 사업, 함안정기 등의 박용기계 사업, 풍력발전을 위한 WIND TOWER 제작 등의 사업을 병행하고 있습니다. 사업부문 주요 제품 건설기계 아스팔트믹싱플랜트, 콘크리트배쳐플랜트 박용기계 함안정기, 횡동요감쇄조타기 풍 력 윈드타워 당사가 영위하고 있는 사업에 대한 자세한 산업분석등의 내용은 동 보고서의 'Ⅱ사업의 내용' '7. 기타 참고사항'을 참조하시기 바랍니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품 등의 현황 (단위 : 백만원, % ) 사업부문 매출유형 품 목 구체적용도 주요상표등 매출액(비율) 건설기계박용기계풍 력 내수,수출내수해외현지 아스팔트믹싱플랜트외함안정기 외Wind tower 플랜트박용기계풍력타워 ※ 풍력부문의 경우 해외현지법인 매출을 근거로 작성 되었습니다. 나. 주요 제품 등의 가격변동추이 당사 제품은 고객사의 주문에 따라 제품을 생산하는 사업으로 고객사의 주문시점 및 주문수량, 비정규적인 제품 생산 등으로 가격의 등락이 존재하며, 각 거래처 및 모델별 상이한 가격에 따라 가격변동추이를 산출하는 것이 부적합하고 정확한 가격의 변동 추이를 파악하기 어려워 기재를 생략하였습니다. 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료 매입관련 현황 (단위 : 백만원, %) 사업부문 매입유형 품 목 구체적용도 매입액(%) 비 고 건설기계 내수/외자 제조원료 제조원료 전기장치 외 제조원료 소재 및 가공 외 제조원료 설치 / 조립용 자재 제조원료 박용기계 내수/외자 유압공급장치 외 제조원료 ※ 주요 원재료 매입관련 현황은 별도기준으로 작성 되었습니다. 나. 주요 원재료 가격변동추이 당사의 주력 제품은 아스팔트 및 배쳐 플랜트 설비로써, 고객사의 요청에 따라 주문제작이 되기 때문에 모델별로 사이즈와 성능이 상이합니다. 따라서 플랜트 설비 제작시 투입되는 원재료의 경우에도 사이즈와 성능 등이 다양하기 때문에 일정한 가격변동 추이의 계산이 어려워 기재를 생략 하였습니다. 다. 생산 및 설비에 관한 사항 (1) 생산능력 및 생산능력의 산출근거 1) 생산능력 당사의 제품은 양산체제가 아닌 주문 생산 방식으로 매년 수주금액의 총액과 수주 프로젝트별 금액차이가 다양하고 또한 업종 특성상 단일화된 규격제품을 생산하는 것이 아니기 때문에 생산능력을 적정하게 산정할 수 없습니다. 2) 생산능력의 산출근거 - 해당사항 없습니다. (2) 생산실적 및 가동률 1) 생산실적 (단위 : 백만원) 사업부문 품 목 사업소 제 46기 연간 제 45기 연간 제 44기 연간 건설기계 플랜트 설비 음성/베트남 박용기계 함안정기 외 음성 풍 력 멕시코 기 타 고철매각 외 음성 합 계 2) 당해 사업연도의 가동률당사의 제품은 양산체제가 아닌 주문 생산 방식으로 매년 수주금액의 총액과 프로젝트별 금액차이가 다양하고 업종 특성상 단일화된 규격제품을 생산하는 것이 아니기 때문에 사업연도의 적정한 가동률을 산정하기 어려워 기재를 생략 하였습니다. (3) 생산설비의 현황 등 1) 생산설비의 현황 [자산항목] (단위 : 백만원) 소재지 소유형태 구분 기초 장부가액 당기증감 당기상각 미상각 잔액 비고 증가 감소 음성 자가 기계 음성 자가 공구 음성.서울 자가 집기 음성.서울 자가 차량 합 계 ※ 생산설비 현황은 별도기준으로 작성 되었습니다. 2) 설비의 신설ㆍ매입 계획 등 - 당 보고서 제출일 현재 계획된 신설ㆍ매입 계획 없습니다. 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 (단위 : 백만원 ) 사업부문 매출유형 품 목 제46기 제45기 제44기 건설기계 제품 외 아스팔트믹싱플랜트콘크리트배쳐플랜트 수 출 내 수 합 계 박용기계 함안정기 외 수 출 내 수 합 계 풍 력 Wind Tower (멕시코현지법인) 수 출 내 수 합 계 기 타 고철매각 외 수 출 내 수 합 계 합 계 수 출 내 수 합 계 나. 판매경로 및 판매방법 등 (1) 판매조직 1) 건설기계 사업 - 국내영업부 3인 지역분할 영업 및 대리점
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Managing - 글로벌영업부 6인 지역분할 영업 및 해외 Agency Managing - 베트남 출장소를 통한 지역거점 영업 및 Technical Support 강화 2) 박용기계 사업 - 박용기계 사업팀 박용기계 사업분야 국내외 영업 (2) 판매경로 1) 건설기계 사업 - 국내영업 : 각 지역레미콘, 아스콘 조합가입 업체를 대상으로 판매 및 대형 건설 공사의 PROJECT에 입찰 응시를 통한 판로 확보 - 해외영업 : 중국, 인도, 파키스탄, 베트남 등 동남아와 미국, 중남미, 중동, 아프리카, 러시아 등을 포함하는 해외시장 공략에 주력 2) 박용기계 사업 - 박용기계 사업은 해군 및 조선소를 대상으로 영업활동 (3) 판매방법 및 조건 1) 건설기계 사업 : 내부규약에 의하여 판매방법과 조건을 정하고 있음 2) 박용기계 사업 : 내부규약 및 End User의 구입조건 상호 협의하여 결정 (4) 판매전략 1) 건설기계 사업 : 내부 판매전략에 의하여 마케팅을 하고 있음. 2) 박용기계 사업 : 내부 판매전략에 의하여 마케팅을 하고 있음. 다. 부문별 및 지역별 매출실적 (1) 보고기간종료일 현재 연결회사의 사업부문 및 각 사업부문별 주요 제품은 다음과같습니다. 사업부문 주요 제품 건설기계 아스팔트믹싱플랜트, 콘크리트배쳐플랜트 박용기계 함안정기, 횡동요감쇄조타기 풍 력 윈드타워 (2) 당기와 전기의 연결회사의 사업부문별 손익 정보는 다음과 같습니다. 1) 당기 (단위: 천원) 구분 건설기계 박용기계 풍력 합계 매출액 매출원가 매출총이익 2) 전기 (단위: 천원) 구분 건설기계 박용기계 풍력 합계 매출액 매출원가 매출총이익 당기와 전기의 연결회사의 지역별 부문정보는 다음과 같습니다. 1) 당기 (단위: 천원) 구분 국내 멕시코 베트남 내부거래 조정 합계 매출액 비유동자산(주1) (주1) 금융상품, 이연법인세자산 등이 제외된 금액입니다. 2) 전기 (단위: 천원) 구분 국내 멕시코 베트남 내부거래 조정 합계 매출액 비유동자산(주1) (주1) 금융상품, 이연법인세자산 등이 제외된 금액입니다. (4) 당기 및 전기 중 개별 고객사별로 연결회사 매출의 10%이상을 차지하는 중요한 특정고객집단의 매출액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 주요고객 1 주요고객 2 주요고객 3 주요고객 4 합 계 (5) 당기 및 전기 중 연결회사의 지역부문별 매출액 정보는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 국내 미국 멕시코 베트남 러시아 중동 아시아 아프리카 기타 합 계 라. 수주상황 당사의 수주상황은 영업기밀에 해당되어 공시될 경우 당사의 영업에 부정적인 영향을 미칠 수 있다고 판단되어 기재하지 아니하였습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험, 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 재무위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.재무위험관리활동은 주로 CFO(최고재무책임자)를 중심으로 재경팀에서 주관하고 있으며 영업부서 등 관련 부서들과 긴밀히 협력하여 재무위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다. 가. 회사의 위험관리정책 (1) 내부회계관리제도 운영(2) 내부감사제도를 운영하여 부실채권관리, 재고관리, 영업구조 및 전략, 생산 및 공정관리, 자재 및 지원부문 통제조직 등을 내부통제 시스템에 의거 점검하고 있습니다.(3) 기술에 관한 독자적이거나 미공개된 비밀, 경영상의 비밀 등을 회사의 영업 비밀로 보안관리하고 있습니다. 나. 시장위험 (1) 외환위험 연결회사는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히 달러화 및 유로화 등과 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 외환위험관리의 목표는환율 변동으로 인한 불확실성과 손익 변동을 최소화하는데 있습니다. 보고기간종료일 현재 외화 표시 화폐성자산 및 부채 중 환위험관리 대상 자산 및 부채의 주요 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말
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전기말 USD EUR 기타외화원화환산액 USD EUR 기타외화원화환산액 자산 현금및현금성자산 단기금융상품 장기금융상품 매출채권 외화자산계 부채 매입채무 기타지급채무 외화부채계 외화에 대한 원화환율이 10% 상승(하락)할 경우 당기와 전기의 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 USD EUR 기타 합 계 (2) 이자율위험 연결회사는 변동금리부 조건의 예금 및 차입금을 보유하고 있으며, 이로 인하여 이자율 위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 변동금리차입금의 적절한 균형유지 정책을 수행하는 등 이자율 위험을 관리하고 있습니다. 보고기간종료일 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 1% 변동시 변동금리부 예금 및 차입금으로 1년간 발생하는 이자수익과 이자비용의 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 상승시 하락시 상승시 하락시 이자수익 이자비용 순 효 과 (3) 주가변동 위험 연결회사는 유동성관리 및 영업상의 필요 등으로 상장 및 비상장주식을 포함하는 지분증권에 투자하고 있습니다. 연결회사는 이를 위하여 하나 이상의 직접적 또는 간접적 투자수단을 이용하고 있습니다.당기말과 전기말 현재 공정가치 서열체계 중 수준 1에 해당하는 지분증권의 주가가 약 10% 증가 및 감소할 경우 당기손익의 변동금액은 없으며, 기타포괄손익의 변동금액(이연법인세 고려후)은 1,284백만원( 전기 : 1,010백만원)입니다. 다. 신용위험 신용위험은 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 연결회사는 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 주기적으로 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 발주처에 대한 신용위험뿐 아니라 은행 및 금융기관 예치금으로부터도 발생할 수 있습니다. 이러한 위험을 줄이기 위하여 연결회사는 신용도가 높은 금융기관에 대해서만 금융거래를 하고 있습니다. 보고기간종료일 현재 신용 위험에 대한 최대 노출 정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 단기금융상품 매출채권 기타수취채권(유동) 장기금융상품 기타수취채권(비유동) 합 계 라. 유동성위험 유동성 위험은 연결회사의 경영환경 또는 금융시장의 악화로 인해 연결회사가 부담하고 있는 금융부채를 적기에 지급하지 못할 위험으로 정의합니다. 연결회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고현금유출예산과 실제 현금유출액을 지속적으로 분석, 검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 또한 연결회사는 채권을 예상된 시기에 회수하지 못하거나, 채무를 약정된 만기보다 빠른 시일에 지급해야할 상황에 대비하기 위하여 금융기관들과 차입 약정 등을 맺고 있습니다. 보고기간종료일 현재 금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 천원) 구 분 1년 이내 1년 초과 2년 이내 합 계 차입금(향후 발생이자포함) 매입채무 기타지급채무 합 계 (전기말) (단위: 천원) 구 분 1년 이내 1년 초과 2년 이내 합 계 차입금(향후 발생이자포함) 매입채무 기타지급채무 합 계 위의 분석에 포함된 금융부채는 보고기간종료일로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분되었습니다. 계약 만기일까지의 잔여기간에 따른 만기별 구분에 포함된 현금흐름은 현재가치 할인을 하지 않은 금액입니다. 마. 자본위험관리 연결회사의 자본관리는 계속기업으로서의 존속능력을 유지하는 한편, 자본조달비용을 최소화하여 주주이익을 극대화하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 연결회사의 자본구조는 차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 순부채와 자본으로 구성되며, 연결회사의 경영진은 자본구조를 주기적으로 검토하고 있습니다. 보고기간종료일 현재 연결회사의 부채비율 등은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구
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분 당기말 전기말 부채(A) 자본(B) 현금및현금성자산 등(C) 차입금(D) 부채비율(A/B) 순차입금비율((D-C)/B) 바. 파생상품계약 체결 현황 - 당사는 본보고서 작성일 현재 가입된 파생상품이 없습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요계약 등 당사는 본 보고서 작성일 현재 특별한 경영상 주요한 계약이 없습니다. 나. 연구개발활동 (1) 연구개발활동의 개요 1) 연구개발 담당조직 1997년 6월 11일 기업부설 연구소가 인증되고 현재 플랜트분야 기술연구 중에 있음 2) 연구개발비용 (단위 : 천원) 과 목 제46기 제45기 제44기 비 고 원 재 료 비 인 건 비 감 가 상 각 비 위 탁 용 역 비 기 타 연구개발비용 계 회계처리 판매비와 관리비 제조경비 개발비(무형자산) 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100] (2) 연구개발 실적 당사는 본 보고서 작성일 현재 연구소에서 환보설비(환경 보전설비) 및 기존 설비의 성능 향상을 위한 기술 개발을 진행하고 있으며 이는 당사의 원가 절감으로 이어지리라 기대하고 있습니다. 또한 새로운 기술을 접목한 설비의 실험을 계속 하고 있으며 이를 통해 기술 경쟁력을 높여 나가고자 합니다. 7. 기타 참고사항 가. 지적재산권 현황 번호 내용 등록일 국내/해외 구분 특허권 등록 탄산수소나트륨을 이용한 산성 유해가스의 제거방법 및 제거장치(Method and apparatus for removing acidic noxious gasusing sodium bicarbonate) 국내 특허권 등록 슬러지 건조장치(SLUDGE DRYING APPARATUS) 국내 특허권 등록 믹서용 도어 개폐장치(controller of the door for a mixer) 국내 특허권 등록 믹서용 교반기(agitator for a mixer) 국내 특허권 등록 믹서용 구동장치(driver for a mixer) 국내 특허권 등록 믹서용 교반장치(agitating apparatus for a mixer) 국내 특허권 등록 아스콘 골재 선별용 스크린 진동장치(screen vibration system for asphalt-concrete gravel sorting) 국내 특허권 등록 아스콘 골재 선별용 진동 스크린장치(vibration screen system for asphalt-concrete gravel sorting) 국내 국내 특허권 등록 아스콘 골재 건조기용 지지로울러의 파손방지장치(damage prevention system of support roller for asphalt-concrete gravel dryer) 국내 특허권 등록 추진축 이물질 제거용 진입장치(Shaft entry device for removing debris) 국내 특허권 등록 골재 선별용 스크린망 고정장치(Screen net fixing device for aggregate sorting) 국내 특허권 등록 골재 선별 스크린용 진동장치(Vibration device for aggregate sorting screen) 국내 디자인권 등록 선박용 러더 스톡 국내 디자인권 등록 선박용 러더 블레이드 국내 디자인권 등록 선박용 스케그(SKEG) 국내 나. 공인규격 공인규격종류 유효기간 승인기관 내용(인증범위) ISO 9001 ACE인증원 아스팔트 믹싱플랜트, 폐아스콘 재생플랜트, 콘크리트 배칭플랜트, 크러싱 플랜트, 코일 샤링 슬리팅 설비 등의 설계,개발, 생산 및 설치 다. 외부자금조달 요약표 [국내조달] (단위 : 백만원) 조 달 원 천 기초잔액 신규조달 상환등감소 외화환율차이 기말잔액 비고 은 행 보 험 회 사 종합금융회사 여신전문금융회사 상호저축은행 기타금융기관 금융기관 합계 회사채 (공모) 회사채 (사모) 유 상 증 자 (공모) 유 상 증 자 (사모) 자산유동화 (공모) 자산유동화 (사모) 기 타 자본시장 합계 주주ㆍ임원ㆍ계열회사차입금 기 타 총 계 (참 고) 당기 중 회사채 총발행액 공모 : 백만원 사모 : 백만원 ※ 국내 자금조달분 중 기초금액은 외화 차입금으로
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인하여 결산일 기준 환율 변동에의해 환율차로 인한 차액이 발생할 수 있습니다. [해외조달] (단위 : 백만원) 조 달 원 천 기초잔액 신규조달 상환 외화환율차이 기말잔액 비고 금 융 기 관 해외증권(회사채) 해외증권(주식등) 자 산 유 동 화 기 타 총 계 ※ 해외 자금조달 중 기초잔액은 결산일 기준 환율 변동에 의해 환율차가 발생할 수 있습니다. 라. 업계의 현황 (1) 건설장비 분야 플랜트 산업은 과거 50년 이상 전 세계 시장을 유럽의 몇몇 업체들이 선점, 시장을 독식 하였으나, 최근들어 후발주자들이 기술개발 및 가격대비 품질의 비교 우위를 앞세워 시장 점유율을 확대해 감으로써 유럽 업체들은 점차 플랜트 시장에서 그 명맥만을 유지하는 수준으로 변화하고 있습니다. 유럽의 세대를 1세대로 한다면 그 후발 주자인 2세대를 대표하는 한국 업체를 들수 있고, 3세대로는 중국, 인도, 터키 등의 업체들로 이루어져 있으며, 2세대가 현재 1세대의 유럽수준과 대등한 기술력에 비해가격 경쟁력에서 아직 우위를 보이고 있지만 3세대 업체들도 기술 수준에서 2세대 업체들을 위협하고 있으며, 서서히 많은 시장에서 경쟁을 하고 있는 실정입니다. 이러한 실정에서 2세대 업체의 시장 점유율 상승을 높이는 과거 전략과 함께, 1세대 유럽제품에 버금가는 품질과 기술개발에 힘쓰기 위해 R 박차를 가하여 3세대업체와의 격차를 벌리고 1세대와의 가격을 줄이기 위해 노력하고 있으며, 그 2세대 주축에는 '(주)스페코'가 대표하고 있습니다.반면, 중국 시장의 건설경기 위축과 경제성장률 하락에 따른 어려움으로 기존 3세대 업체들이 수출에 박차를 가하는만큼, (주)스페코는 세계를 향한 영업전략을 거점 영업과 Agent강화를 통해 기존시장에 대한 A/S를 확대하고, 신규 동유럽국가 및 동남아시장에서의 수출 확대를 꾀할 예정입니다. 당사는 또한 기술개발을 통해 기존의 러시아, 중동, 중국, 동남아시아, 중남미 등 해외시장은 물론 호주 및 미국 등 선진국의 공략에도 적극적으로 나서고 있습니다.아울러 환경부에서는 대기환경보전법을 개정하여 특정 대기오염물질 배출허용 기준을 평균 30%이상 강화하고, 벤조피렌을 포함한 특정유해물질 8종을 신설하는 등 관련 법안의 시행령을 발족하였습니다. 이에 성능이 월등한 중국 제품(SVOC-40K, SVOC-20K)을 런칭하여 독점공급권을 확보하고 이를 이용한 대기오염물질 방지 시설 영업을 위해 영업력을 확대해 나가고 있습니다. 현 업계의 상황 및 동업계의 진입장벽을 감안할 때, 기존 업체의 설비 증설은 수익성 저하를 초래할 뿐이며, 소규모업체와 신설업체는 초기 투자 비용 및 기술력 축적을 위한 기간투자의 비효율성으로 인해 동업계의 판도는 향후 상당기간 지속될 것으로 예상되고 있습니다. 당사 플랜트의 경우 대규모 SOC사업이 상대적으로 적은 OECD가입 선진국 보다는 개발도상국에 그 수요가 많은 관계로, 국내보다는 해외 수출이 지속적으로 많았으며, 현재도 46년간 각 대륙별 Agent 및 고객들과의 Co-work를 통해 제품의 시장지배력을 높여가고 있습니다.(2) 박용기계 사업분야 당사는 1995년부터 함안정기(Fin Stabilizer : 항해 중 파도, 바람에 의해 발생되는 함정의 횡동요를 감쇄시키는 설비)를 박용물자로 지정받아 대한민국 해군에 독점 공급하는 박용기계 제작업체입니다. 함안정기는 선박의 횡동요(Rolling)을 줄여 항해중 선박의 안정 유지 및 승조원의 피로도를 경감시켜 생존성과 전투력을 향상시키는 향해 보조장비이며, 한국해군 구축함(KDX-I, KDX-II, 대형상륙함(LPX), 유도탄고속함(PKX-A)), 말레이시아 해군 훈련함(TRV)등 총 12척에 공급을 진행하였습니다. 함안정조타기(RRSS)는 기존 함정의 일반조타기 기능과 황천시 횡동요 감쇄기능, 자동항해 기능이 통합된 최신 기술의 항해장비로, 경제성 및 성능이 월등한 장비로서세계에서 유일하게 상용화에 성공한 장비입니다. 신규로 진행되는 차기 호위함에도 탑재 장비로 선정되고 있는 우수한 기술이 적용된 장비로서, 한국해군 대형함정(KDX-III
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Batch I, II)과 프리킷함(FFX-I, II, III), 수송함(LST-II, MLS-II), 훈련함(ATX)등 총26척에 공급을 진행하였습니다. 향후 미니이지스함(KDDX Batch-I, II), 프리킷함(FFX- IV), 태국 및 페루 해군호위함 등에 공급을 준비중에 있습니다. 향후 건조되는 대부분의 군수용 선박과 특수선박에 적용 가능한 기술로서 미래시장 잠재력이 높을 것으로 보고 있습니다. 마. 회사의 현황 (1) 영업개황 및 사업부문의 구분 1) 영업개황 해외부문에서는 최근 대대적인 플랜트 성능향상과 더불어 Compact한 디자인으로 개선함으로써 컨테이너 운송이 가능하게 되었고, 이는 원거리 수출을 가능하게 함으로써 운반비를 절감하고, 중동은 물론, 아프리카, 중남미까지 그 수출 범위를 넓히는 계기가 되었습니다. 이로 인해 기존의 Bulk선적으로 인한 해상 운송뿐만 아니라 육상 운송에서 빈번히 발생하는 운송 중 손상에 대한 염려도 줄이게 되어 추가 비용에 대한 절감 및 플랜트 설치완료시 바이어의 만족도를 높일 수 있게 되었습니다.2024년은 전기대비 18%가량 매출이 증가 하였지만, 글로벌 원자재 가격 및 물류비용의 상승과 환율 변동 등으로 인하여 제조비용이 증가 하였습니다. 이로 인해, 플랜트 수출시의 가격 경쟁력이 저하되어, 당사의 주력 사업인 해외 플랜트 부문의 수주가 감소 되었습니다. 하지만 차츰 안정화 되면서 수주량이 회복되고 있으며, 중동 및 동남아 지역의 영업 강화로 회복세를 이끌 예정입니다. 아울러 기존 거래처 강화 및 신규지역 거점 마련에 노력하고 있으며, 이외에도 러시아와 과거 러시아 연방국가들의 수출활로 개척을 위해 EAC신청을 완료 하였으며 세계를 Group별로 구분하여 사무소 및 출장소를 늘려 기술지원과 수출에 박차를 가할 예정입니다.국내에는 AP 장비가 473업체에 540여대가 운영 중이며, BP장비는 932개 업체에 1,300여대가 가동 중에 있습니다. 대기환경보전법 개정 (특정대기오염물질 배출허용기준평균 30%이상 강화하고 벤조피렌을 포함한 특정유해물질 8종을 신설) 및 민원 발생에 따라 신설(신규) 수요는 감소하였으나, 전문화되고 세분화된 친환경 장비의 특성을 살려 신규 발생분을 놓치지 않고자 노력하고 있습니다. 또한, 대기환경 규제 및 민원 발생으로 인하여 신규시장이 위축됨으로 인하여 당사에서는 MRO 사업의 비즈니스 모델을 구축하여 예지정비를 통한 교체, 보수, 부품 판매에 대한 시장을 점진적으로 확대하고 고객의 서비스 만족도를 향상하여 재구매 욕구를 충족하고 있어 선회구매가 늘어나는 추세입니다. 또한, 시장에서 대기오염물질 방지시설 및 MRO 사업이 상당한 호응을 얻고 있는 상황입니다. 당사는 국내 및 해외 경쟁력을 강화하기 위한 기술개발을 통해 5DECK 및 6DECK VIBRATING SCREEN(진동모터 TYPE) 을 개발하였습니다. 개발품은 160T/HR(5DECK, 6DECK), 240T/HR(5DECK) 기준으로, 설계 및 엄격한 테스트를 거쳐 제품화를 완료 하였으며, 향후 120T/HR 용량의 제품도 개발 예정에 있습니다. 2) 공시대상 사업부문의 구분 ㄱ. 건설기계 분야 아스팔트믹싱플랜트(A/P) 및 배쳐플랜트(B/P)의 국산화로 이 분야의 기술력을 세계적 수준으로 끌어 올렸다는 평가를 받고 있는 당사는 플랜트 내수시장의 새로운 수요와 노후시설의 대체 수요로 꾸준히 증가하고 있는 추세입니다. 아스팔트 믹싱플랜트 및 콘크리트 배쳐플랜트의 수요는 건설경기에 따른 영향이 크기 때문에, 현재의 전반적인 건설경기 침체로 인한 수요 감소와, 무역전쟁의 여파로 인하여 신흥국및 개도국의 불확실성이 증대됨으로 인해, 해외 매출이 대부분인 당사에 영향을 주고있으나, 구조 및 영업전략 개선등을 통한 수익 구조를 개선해 영향을 최소화할 방침입니다. 80년대 후반부터 다져온 기술력을 바탕으로 수출을 통한 국가 기간산업 발전에 기여하고 있으며, 특히 90년도 후반부터 진출한 해외의 각 시장에서 당사 제품이 각광을 받았으며, 현재 동남아시아 지역에 현지법인 및 사무소를
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개설하여 체계적인 사후관리를 통한 브랜드 가치 향상과 매출의 상승을 도모하고 있습니다. ㄴ. 박용기계 분야 당사는 함안정조타기, 워터젯 설비, 함안정기 외의 박용기계 사업을 영위하고 있습니다. 함안정조타기는 기존의 조타기, 함안정기, 자동항해장치를 통합한 설비로 조타 기능 또는 조타 기능과 동시에 함안정 기능을 수행하며 GPS 장비와 연동하여 자동 항해 기능을 수행합니다. 워터젯 설비는 선체 내부에 Thrust bearing 소재를 사용해 유지 보수 비용의 최소화를 구현하였습니다. 또한, 당사는 구축함용 함안정기를 생산중에 있습니다. 함안정기는 선박의 움직임 특히 횡요(롤링)을 줄여 안정된 운항을 도와주며, 이 함안정기 시스템은 요트, 페리, 여객선 뿐만 아니라 컨테이너선 및 대형 군함에도 이용될 수 있습니다. ㄷ. 풍력발전 분야 당사는 1979년 설립된 이래, 플랜트 설비와 관련하여 축적된 기술을 토대로 풍력타워 제조 분야에 진출을 하였습니다. 2009년 멕시코 몬클로바에 풍력발전용 Tower 생산공장을 건설 하였으며, 엄격한 품질관리 시스템을 통해 고객들로부터 인정을 받고 있습니다. (2) 시장점유율 등해외부문에서는 앞서 업계 현황에서 밝힌 바와 같이 스페코는 전세계 플랜트 시장에서 매출 부문 상위 업체로써 시장 점유율 규모는 약5%~10%선으로 잠정 산출되고 있습니다. 당사는 기존시장 외에도 중앙아시아 시장 진출 및 중동과 동남아의 시장 활성화를 위해 현지 직원을 채용하여 영업에 집중하고 있습니다. (3) 시장의 특성 플랜트 시장은 다소 보수적인 시장으로서 과거에 사용한 플랜트의 교체수요TERM이발생하는 시기로 재차 기회가 올것으로 추정하고 있으며, 박용기계 사업과 관련된 당사의 기존 사업 품목은 함정의 횡동요를 감소시켜주는 함안정기(Fin Stabilizer)에 한정되어 있었으나, 박용기계 품목의 확대 추진을 위해 축적된 경험을 통한 인력을 바탕으로, 각 기관 등과 기술협력을 통해 연구개발에 집중하고 있습니다.또한, 최신 항해 장비인 함안정 조타기(Rudder Roll Stabilizer System)품목 수주로 매출 증대가 예상되며 기존 함안정기 사업과 더불어 함안정 조타기 사업기반 조성으로 안정적인 매출이 기대 됩니다. (4) 신규사업 등의 내용 및 전망 당사는 총 2,957만불을 투자하여 멕시코 몬클로바에 풍력발전용 Tower 생산공장을건설하여 2009년 10월부터 이 공장에서 풍력타워 제품을 생산하여 스페인Gamesa 등의 고객사에 납품을 하고 있습니다. 현재 장기적으로 지속되고 있는 전세계적인 시장의 불안정성 등으로 인하여 풍력 시장에서의 원자재 가격도 급격하게 상승하였고, 그로 인한 당사의 육상풍력사업 관련 수주가 지연되고 있는 상황입니다. 하지만 장기적인 관점에서 태양광과 풍력 등의 친환경 에너지의수요와 공급은 전세계적으로 증가하는 추세이기 때문에, 당사의 풍력발전 관련 사업 또한 다시 기회가 다가올 것으로 기대하고 있습니다.이 외에도 재생아스콘플랜트 사업부문을 더욱 활성화해 나아갈 방침입니다. 환경부에서 건설폐기물의 재활용 촉진에 관한 법률을 개정 추진하여, 향후 환경오염 방지 차원에서 재활용 제품의 사용 비중을 더욱 확대해 향후, 폐아스콘 발생량의 15%, 선진국 수준인 50%까지 재생 아스콘 사용 의무를 확대할 계획으로 발표 했습니다. 당사는 국내 최대 재생 아스콘 플랜트 부문 설비를 생산 할 수 있는 유일한 업체로써 향후 재생 아스콘 플랜트 관련 사업 또한 발전 전망이 매우 밝다고 할 수 있습니다. (5) 조직도 조직도(241231 기준).jpg 조직도(241231 기준)
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 경영진의 시각에서 회사의 경영에 관한 중요한 사항을 진단하고 분석한 의견을 기재한 부분으로 아래의 사항들을 주의하여 주시기 바랍니다. 본 자료는 미래에 대한 "예측정보"를 포함하고 있습니다.이는 과거가 아닌 미래의 사건과 관계된 것으로 회사의 향후 예상되는 경영현황 및 재무실적을 의미하고, 표현상으로는 '예상', '전망', '계획', '기대'등과 같은 단어를 포함하고 있습니다."예측정보"는 그 성격상 불확실한 사건들을 언급하는데, 회사의 향후 경영현황 및 재무실적에 긍정적 또는 부정적으로 영향을 미칠 수 있는 불확실성에는 다음과 같은 것들을 포함되어 있습니다. - 환율, 이자율 등의 변동을 포함한 국내.외 금융 시장의 동향 - AP, BP, 박용기계등 회사가 영위하는 주요사업 분야의 예상치 못한 급격한 여건 변화 - 기타 경영현황 및 재무실적에 영향을 미칠 수 있는 국내.외적 변화상기의 불확실성으로 인해 회사의 실제 미래실적은 "예측정보" 명시적 또는 묵시적으로 포함된 내용과 중대한 차이가 있을 수 있음을 양지하여 주시기 바랍니다.이에, 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 2. 재무상태 및 영업실적(연결기준) 가. 영업실적 (단위:백만원) 구 분 2024년 2023년 증 감 증감율(%) 매 출 액 매출원가 매출총이익 판매비와 관리비 영 업 이 익 영업외수익 영업외비용 법인세비용차감전순이익 법인세비용 당기순이익 나. 부문별 영업실적 (단위:백만원) 구 분 2024년 2023년 증감 증감율(%) 건설기계 풍 력 박용기계 기 타 합 계 회사는 전기대비 18.29% 증가한 매출액 271.92억원의 연결 기준 매출을 달성하으나, 영업이익은 전기대비 37.25% 감소한 △56.93억, 법인세비용차감전순이익은 전기대비 32.30% 감소한 △20.40억, 당기순이익은 전기 대비 17.11% 증가한 △17.05억을 기록하였습니다. 2024년에는 글로벌 원자재 가격 및 물류비용의 상승과, 환율 변동으로 인한 수입 원자재 비용의 증가 등으로 인한 제조원가율 상승하여 손익구조가 하락하였습니다. 또한 환율 변동으로 인한 플랜트 수출시의 가격 경쟁력 저하로 당사의 주력 사업인 해외 플랜트 수주가 감소하여, 손익구조가 전년대비 하락 하였습니다. 당사의 매출 주요사업 부분은 AP, BP 플랜트를 생산하는 건설기계 사업과 박용기계사업 및 풍력타워 생산 및 기타사업으로 크게 구분할 수 있습니다. 미래산업에 대한 지속적인 성장을 위해 당사는 40년 이상 축적된 기술력을 바탕으로 건설기계 및 박용기계 사업부문의 신기술 개발에 박차를 가하고 있으며, 지속적인 연구개발과 원가절감 및 구조개선을 통해 최대한의 이익을 내도록 당사는 2025년에도 이 부분에 역량을 집중 하고자 합니다. 다. 재무상태 (단위:백만원,%) 구 분 2024년 2023년 증감 증감율(%) [유동자산] ㆍ현금및현금성자산 ㆍ기타유동금융자산 ㆍ매출채권 ㆍ재고자산 ㆍ기타 [비유동자산] ㆍ기타비유동금융자산 ㆍ유형자산 ㆍ무형자산 ㆍ기타 자산총계 [유동부채] [비유동부채] 부채총계 [지배기업 소유주지분] ㆍ자본금 ㆍ기타불입자본 ㆍ이익잉여금 ㆍ기타 [비지배지분] 자본총계 자기자본비율 부채비율 재고자산회전율 1.69 회 1.55 회 ※ 회사의 24년말 연결기준 자산총계는 전년대비 2.0% 증가한 867억원, 부채는 7.3% 증가한 405억원입니다. 3. 유동성 및 자금조달과 지출가. 유동성지표 (단위:천원) 구 분 2024년 2023년 증감 증감율(%) 가용시재 - 현금 및 현금성자산 - 단기 금융상품 유동비율 ※ 회사의 현금 및 현금성자산, 정기예금 등 단기금융상품 등을 합산한 가용시재는 320억원입니다. 기업의 지급능력을 나타내는 유동비율은 220% 수준으로 비교적 안정적인 유동성비율을 유지하고 있습니다. 나. 자금조달등 회사는 경영상 특별한 자금조달계획을 가지고 있지 않습니다. 다. 부외거래 회사는 경영상
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특이할 만한 부외거래사항이 없습니다. 라. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 회사는 현재 경영 환경을 위기로 생각하고 있으며, 경영진은 지속적인 비용절감과 구조조정 등을 통해 전사적인 노력을 기울이고 있습니다. 또한, 주력 사업부문인 건설기계 분야의 역량을 확대하기 위하여 통신판매업 사업목적을 추가하는 등 사업역량을 확대 하고자 다양한 방법을 강구하고 있습니다.
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II. 사업의 내용 강남제비스코주식회사(이하 "회사")와 종속기업(이하 회사와 종속기업을 "연결회사")은 도료를 제조ㆍ판매하는 주요사업부문인 도료부문, 접착제 및 합성수지를 제조ㆍ판매하는 합성수지부문, 복합성형재료 및 사무용품 등을 제조ㆍ판매하는 부문의 사업을 영위하고 있습니다. 아래에 기재된 II.사업의 내용은 도료부문, 합성수지부문, 복합성형재료 및 사무용품등을 제조ㆍ판매하는부문(이하 "복합성형재료 등 부문"이라함)의 사업과 관련된 사항입니다. 1. 사업의 개요 연결회사는 주요사업으로 도료 및 관련제품을 생산ㆍ판매하고 있으며, 접착제 및 합성수지의 제조ㆍ판매 및 복합재료, 사무용품 등 다양한 산업분야에 적용되는 제품 을 공급하고 있습니다. 연결회사는 케무어스코리아(주), 대림 , 롯데엠시시 , (주)엘지화학, KPX케미칼(주) 등 업체로부터 제품생산에 필요한 원재료를 매입하고 있으며, 주요 생산업체들의 시장에서의 독점비율은 높은 편입니다. 원재료의 가격은 국제유가 및 환율의 등락에 따라 주로 변동되고 있습니다. 연결회사는 당기 도료부문 107,200천리터(KG), 합성수지부문109,800천리터(KG), 복합성형재료 등 부문 178,100천KG(EA)의 생산능력을 보유하고 있으며, 당기 가동률은 연결회사 평균 75.1%입니다. 2024년 세계경제는 지정학적 긴장 지속, 무역 갈등 확대 속에 고물가, 고금리가 지속되어 미국의 금리인하 사이클 진전에도 불구하고 성장세가 둔화되었습니다. 국내 경제 또한 주요국의 보호무역주의 강화, 중국의 저가공급 확대 등으로 내수 회복이 지연되고, 수출 증가세도 둔화되는 가운데 건설업 침체, 서비스업 부진 등 불황이 지속되었고 원자재 가격 상승, 환경 규제 강화 등 여려 경제적 도전 과제로 경영 환경이어려운 한 해 였습니다. 이러한 목표 달성이 어려운 상황에서 당사는 전 임직원의 노력으로 매출액은 별도 기준으로 전년 대비 1.9% 감소한 3,131억원, 연결 기준으로 0.7% 증가한 6,431억원을 실현하였고, 손익은 별도기준 71억원의 당기순손실이 발생하였으며, 연결기준으로 181억원의 당기순이익을 실현하였습니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품 등의 현황 연결회사는 주요사업으로 건축, 선박, 자동차, 강관 등에 사용되는 도료 및 관련제품을 생산ㆍ판매하고 있으며, 접착제 및 합성수지의 제조ㆍ판매 및 복합재료, 사무용품 등 다양한 산업분야에 적용되는 제품을 공급하고 있습니다. 사업부문별 품목이 총매출액에서 차지하는 비율은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원,%) 사업부문 품 목 구체적용도 주요상표등 매출액 비율 도료 회사 [강남제비스코] 도 료 건축용 등 JEVISCO 상 품 〃 〃 기 타 〃 〃 소 계 종속회사 [강남제비스코 (곤산)] 상 품 가전용,공업용등 JEVISCO 소 계 종속회사 [강남제비스코 파우더코팅스 (장가항)] 도 료 가전용,공업용등 JEVISCO 소 계 종속회사 [강남제비스코 (베트남)] 도 료 가전용,공업용등 JEVISCO 상 품 〃 〃 소 계 도료부문 계 합성 수지 종속회사 [강남화성과 그 종속기업] 제품 공업용,건축자재용등 제비마크 상품 〃 〃 기타 〃 〃 합성수지부문 계 복합성형재료 등 종속회사 [강남케이피 아이] 제품 자동차부품, 사무용품 등 상품 〃 〃 기타 〃 〃 복합성형재료 등 부문 계 내부거래 제거 합 계 나. 주요 제품 등의 가격변동 추이 당기 주요제품의 가격이 변동되었으며 이는 국제유가 및 원자재 가격의 변동, 가격정책의 변경 등에서 기인합니다. 주요 제품의 가격산출방법은 해당 품목의 당해 사업연도의 총판매금액에서 총판매수량을 나눈 것입니다. 그 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 한국-원/ℓkg EA, 중국- CNY/kg, 베트남-VND/kg) 사업부문 품 목 제73기 제72기 제71기 도료 회사 [강남제비스코] 유성페인트 질화면레커 폴리우레탄수지도료 합성수지에멀젼페인트 종속회사 [강남제비스코 (곤산)](중국) 지게차용 도료 에어컨용 도료 공업용 도료 희석제 종속회사 [강남제비스코 파우더코팅스 (장가항)](중국) 분체도료 종속회사
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[강남제비스코 (베트남)] 유성도료 분체도료 플라스틱 도료 희석제 합성 수지 종속회사 [강남화성과 그 종속기업] 페놀수지 우레탄수지 복합성형재료 등 종속회사 [강남케이피아이] SMC BMC 필기구류 마카류 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료 등의 현황 연결회사는 케무어스코리아(주), 대림 , 롯데엠시시 , (주)엘지화학, KPX케미칼(주) 등 업체로부터 제품생산에 필요한 원재료를 매입하고 있으며, 주요 생산업체들의 시장에서의 독점비율은 높은 편입니다. 주요 원재료에 대한 현황은 다음과 같습니다. (단위 : 한국-백만원/%,중국-천CNY/%,베트남-백만VND/%)) 사업부문 품 목 구체적용도 매입액 비율 주요 매입처 특수관계여부 도료 회사[강남제비스코] 안료 도료 케무어스코리아(주) 외 해당없음 유지 〃 대유테크 외 〃 수지 〃 금호피앤비화학(주) 외 〃 약품 〃 롯데엠시시 외 〃 용제 〃 대림 외 〃 조제 〃 유니소재㈜ 외 〃 계 종속회사[강남제비스코(곤산)](중국) 조제 도료 곤산장릉 외 해당없음 수지 〃 상해원방 외 〃 안료 〃 상해방채 외 〃 계 종속회사[강남제비스코파우더코팅스(장가항)](중국) 에폭시수지 도료 황산헌태 외 해당없음 폴리에스터수지 〃 안훼이산검 외 〃 tio2 〃 허남바이리엔 외 〃 첨가제 〃 무석만리 외 〃 계 종속회사[강남제비스코(베트남)] 용제 도료 우메이트 상하이 외 해당없음 조제 〃 우메이트 상하이 외 〃 수지 〃 우메이트 상하이 외 〃 안료 〃 우메이트 상하이 외 〃 계 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 페놀 합성수지 ㈜엘지화학 외 해당없음 우레탄 〃 KPX케미칼㈜외 〃 계 복합성형재료등 종속회사[강남케이피아이] 수지 복합재료 세원화성(주) 외 해당없음 충진제 〃 (주)경민케미칼 외 〃 보강제 〃 태영소재 외 〃 잉크류 사무용품 에이티케미칼 외 〃 기타 〃 경일화학외 〃 계 나. 주요 원재료 등의 가격변동추이 당기 주요원재료의 가격이 변동되었으며 이는 국제유가 및 환율변동 등에서 기인합니다. 주요원재료의 가격산정 대상은 국산 및 수입원재료를 기준으로 하였고, 산출방법은 당기말까지의 평균단가를 기준으로 산출하였으며 그 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 한국-원/ℓ㎏,중국-CNY/kg,베트남-VND/kg) 사업부문 품 목 제73기 제72기 제71기 도료 회사[강남제비스코] 안료 유지 수지 약품 용제 조제 종속회사[강남제비스코(곤산)](중국) 용제 조제 수지 안료 종속회사[강남제비스코파우더코팅스(장가항)](중국) 에폭시수지 폴리에스터수지 tio2 첨가제 종속회사[강남제비스코(베트남)] 용제 조제 수지 안료 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 페놀 우레탄 복합성형재료등 종속회사[강남케이피아이] 수지 충진제 보강제 잉크류 다. 생산능력 및 생산능력의 산출근거 (1) 생산능력 (단위 : 수량-천리터(키로), 천개) 사업부문 제73기 제72기 제71기 도료 회사[강남제비스코] 강남제비스코(곤산)(*) 강남제비스코파우더코팅스(장가항) 강남제비스코(베트남) 도료부문 계 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 합성수지부문 계 복합성형재료등 복합성형재료강남케이피아이 사무용품강남케이피아이 복합성형재료 등 부문계 (*) 전기부터 강남제비스코(곤산)은 외주 임가공을 통해 제품을 판매중이므로 생산능력을 기재하지 않습니다. (2) 생산능력의 산출근거 (가) 산출방법 등 ① 산출기준 : 설비최대 CAP ② 산출방법 : 공정별 산정기준(인원 및 작업시간)에 의해 월간 최대로 생산할 수 있는 설비 CAP임. (나) 평균가동시간 구 분 도료부문 합성수지부문 복합성형재료 등 부문 회사[강남제비스코] 종속회사[강남제비스코파우더코팅스(장가항)] 종속회사[강남제비스코(베트남)] 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 종속회사[강남케이피아이] 1일평균 가동시간 10시간 10시간 8시간 14.7시간 9시간 월평균 가동일수 20일 25일 25일 20일 20일 가동일수 237일 300일 303일 245일 240일 가동시간 2,370시간 3,000시간 2,424시간 3,602시간 2,243시간 라. 생산실적
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및 가동률 (1) 생산실적 (단위 : 수량-천리터(키로), 천개) 사업부문 품 목 제73기 제72기 제71기 도료 회 사[강남제비스코] 에 나 멜 페 인 트 락 카 바 니 쉬 기타도료 합 계 종속회사[강남제비스코(곤산)](*) 페 인 트 종속회사[강남제비스코파우더코팅스(장가항)] 분체도료 종속회사[강남제비스코(베트남)] 페 인 트 도료부문 계 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 페놀계 수지 우레탄계 수지 합성수지부문 계 복합성형재료등 종속회사[강남케이피아이] 복합재료 사무용품 복합성형재료 등 부문 계 (*)전기부터 강남제비스코(곤산)은 외주 임가공을 통해 제품을 판매중이므로 생산실적이 없습니다. (2) 당해 사업연도의 가동률 (단위 : 시간) 사업부문 가동가능시간 실제가동시간 평균가동률 계산근거[평균가동율(실제가동시간÷가동가능시간×100)] 도 료 회사[강남제비스코] 종속회사[강남제비스코파우더코팅스(장가항)] 종속회사[강남제비스코(베트남)] 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 복합성형재료 등 종속회사[강남케이피아이] 합 계 마. 생산설비의 현황 등 (1) 생산설비의 현황 연결회사의 생산설비 현황을 자산항목별로 구분하여 표시하였으며 각 자산별 시가를 표시함에 있어서, 토지는 국토교통부가 고시한 공시지가를, 건물은 지방세 과세시가표준액을 기재하였으며, 구축물 등 기타의 자산은 객관적인 시가자료가 없어 기재를 생략하였습니다. [자산항목 : 토지] (단위 : 백만원) 사업부문 소유형태 소재지 면적 기 초장부가액 증감 상각 당 기장부가액 시 가(공시지가) 증가 감소 외화환산차이 도료 회사[강남제비스코] 자가소유 부산시진구가야공원로38번길19(가야동) 외 경남함안군칠서면공단동길79 대구시북구유통단지로99(산격동) 경기도군포시농심로8(당정동) 외 대전시대덕구신일동로67번길7(신일동) 광주시광산구하남산단3번로54(장덕동) 경기도평택시포승읍포승공단로152 경기도 화성시 팔탄면 가재리 603-3 외 소 계 임차 서울시 서초구 서운로1길12 외 소 계 합 계 강남제비스코(곤산) 임차(50년) 중국 강소성 곤산시 정산호진쌍화루 97번지 합 계 강남제비스코파우더코팅스(장가항) 임차(50년) 중국 강소양자강 국제화학공업원 화달로 206호 합 계 강남제비스코(베트남) 임차(45년) 베트남 빈증성 벤깟군 타이화 미푹3공단 블록 B_3A3_CN 합 계 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 자가소유 경기도 안산시 별망로253(성곡동)외 소계 임차 광주광역시 광산구 하남산단3번로 54(장덕동) 외 179.120㎡ 소계 179.120㎡ 합 계 복합성형재료등 종속회사[강남케이피아이] 자가소유 경기도 안산시단원구지원로13번길18(성곡동) 외 소 계 합 계 총 계 ※ 해외 종속회사의 토지는 장부상 기타비유동자산(장기선급비용)으로 계상되어 있으며, 중국은 50년, 베트남은 45년간 장기임차하고 있습니다. [자산항목 : 토지(투자부동산)] (단위 : 백만원) 사업부문 소유형태 소재지 면적 기초장부가액 증감 상각 당 기장부가액 시 가(공시지가) 증가 감소 외화환산차이 도료 회사[강남제비스코] 자가소유 부산시진구가야동 외 167.248㎡ 부산시진구중앙번영로32(범천동) 부산시진구중앙대로720(부전동) 36.700㎡ 부산시중구동광동1가 1-10 7.868㎡ 경기여주군오학리산14-1외 경남함안군칠서면공단동길79 경기도군포시농심로8(당정동) 외 경기도평택시포승읍포승공단로152 광주시광산구하남산단3번로54 대전시동구대전로787-2(중동) 130.240㎡ 경기도시흥시공단1대로321번길46(정왕동) 합 계 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 자가소유 경기도 평택시 포승읍 포승공단로 152 외 합 계 복합성형재료등 종속회사[강남케이피아이] 자가소유 경상남도 창원시 의창구동읍의창대로950 외 합 계 총 계 [자산항목 : 토지(매각예정비유동자산)] (단위 : 백만원) 사업부문 소유형태 소재지 면적 기초장부가액 증감 상각 당 기 장부가액 시 가 (공시지가) 증가 감소 외화환 산차이 도료외 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 자가소유 경상남도 양산시
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물금읍 물금리 723 외 ㎡ 합계 987.000㎡ 총계 987.000㎡ [자산항목 : 건물] (단위 : 백만원) 사업부문 소유형태 소재지 면적 기 초장부가액 증감 상각 당 기장부가액 시 가(시가표준액) 증가 감소 외화환산차이 도료 회사[강남제비스코] 자가소유 경남함안군칠서면공단동길79 외 경기도군포시농심로8(당정동) 외 소 계 임차 부산시 진구 중앙대로639 외 서울시서초구서운로1길12(서초동,강남빌딩) 외 소 계 합 계 강남제비스코(곤산) 자가소유 중국 강소성 곤산시 정산호진쌍화루 97번지 합 계 강남제비스코파우더코팅스(장가항) 자가소유 중국 강소양자강 국제화학공업원 화달로 206호 합 계 강남제비스코(베트남) 자가소유 베트남 빈증성 벤깟군 타이화 미푹3공단 블록 B_3A3_CN 합 계 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 자가소유 경기도 안산시 별망로 253(성곡동) 외 소 계 임차 서울특별시 서초구 서운로1길 12(서초동) 외 소 계 합 계 복합성형재료등 종속회사[강남케이피아이] 자가소유 경기도 안산시단원구지원로13번길18(성곡동) 외 소 계 임차 부산시 진구 중앙대로639 외 268.200㎡ 서울시서초구서운로1길12(서초동,강남빌딩) 외 739.830㎡ 소 계 합 계 총 계 [자산항목 : 건물(투자부동산)] (단위 : 백만원) 사업부문 소유형태 소재지 면적 기 초장부가액 증감 상각 당 기장부가액 시 가(시가표준액) 증가 감소 외화환산차이 도료 회사[강남제비스코] 자가소유 부산시진구중앙번영로32(범천동)외 경기시흥시공단1대로321번길46(정왕동) 외 합 계 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 자가소유 경기도 평택시 포승읍 포승공단로 152 합 계 복합성형재료등 종속회사[강남케이피아이] 자가소유 경남 창원시 의창구 동읍 봉산리 288외 합 계 총 계 [자산항목 : 구축물] (단위 : 백만원 ) 사업부문 소유형태 소재지 기 초장부가액 증감 상각 당 기장부가액 시 가 증가 감소 외화환산차이 도료 회사[강남제비스코] 자가소유 경남함안군칠서면공단동길79 외 경기도군포시농심로8(당정동)외 합 계 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 자가소유 경기도 안산시 별망로 253(성곡동) 외 합 계 복합성형재료등 종속회사[강남케이피아이] 자가소유 경기도 안산시단원구지원로13번길18(성곡동) 외 합 계 총 계 [자산항목 : 구축물(투자부동산)] (단위 : 백만원 ) 사업부문 소유형태 소재지 기 초장부가액 증감 상각 당 기장부가액 시 가 증가 감소 외화환산차이 도료외 종속회사[강남케이피아이] 자가소유 경남 창원시 의창구 동읍 봉산리 288외 합 계 총 계 [자산항목 : 기계장치] (단위 : 백만원) 사업부문 소유형태 소재지 기 초장부가액 증감 상각 당 기장부가액 시 가 증가 감소 외화환산차이 도료 회사[강남제비스코] 자가소유 경남함안군칠서면공단동길79 외 경기도군포시농심로8(당정동)외 합 계 강남제비스코(곤산) 자가소유 중국 강소성 곤산시 정산호진 쌍화루 97번지 합 계 강남제비스코파우더코팅스(장가항) 자가소유 중국 강소양자강 국제화학공업원 화달로 206호 합 계 강남제비스코(베트남) 자가소유 베트남 빈증성 벤깟군 타이화 미푹3공단 블록 B_3A3_CN 합 계 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 자가소유 경기도 안산시 별망로 253(성곡동)외 합 계 복합성형재료등 종속회사[강남케이피아이] 자가소유 경기도 안산시단원구지원로13번길18(성곡동) 외 합 계 총 계 [자산항목 : 차량운반구] (단위 : 백만원) 사업부문 소유형태 소재지 기 초장부가액 증감 상각 당 기장부가액 시 가 증가 감소 외화환산차이 도료 회사[강남제비스코] 자가소유 부산시 진구 중앙대로639 외 경기도군포시농심로8(당정동)외 합 계 강남제비스코(곤산) 자가소유 중국 강소성 곤산시 정산호진쌍화루 97번지 합 계 강남제비스코파우더코팅스(장가항) 자가소유 중국 강소양자강 국제화학공업원 화달로 206호 합 계 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 자가소유 경기도 안산시 별망로 253(성곡동) 외 합 계 복합성형재료등 종속회사[강남케이피아이]
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자가소유 경기도 안산시단원구지원로13번길18(성곡동) 외 합 계 총 계 [자산항목 : 공구와기구] (단위 : 백만원) 사업부문 소유형태 소재지 기 초장부가액 증감 상각 당 기장부가액 시 가 증가 감소 외화환산차이 도료 회사[강남제비스코] 자가소유 경남함안군칠서면공단동길79 외 경기도군포시농심로8(당정동) 외 합 계 강남제비스코(곤산) 자가소유 중국 강소성 곤산시 정산호진쌍화루 97번지 합 계 강남제비스코파우더코팅스(장가항) 자가소유 중국 강소양자강 국제화학공업원 화달로 206호 합 계 강남제비스코(베트남) 자가소유 베트남 빈증성 벤깟군 타이화 미푹3공단 블록 B_3A3_CN 합 계 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 자가소유 경기도 안산시 별망로 253(성곡동) 외 합 계 복합성형재료등 종속회사[강남케이피아이] 자가소유 경기도 안산시단원구지원로13번길18(성곡동) 외 합 계 총 계 [자산항목 : 비품] (단위 : 백만원) 사업부문 소유형태 소재지 기 초장부가액 증감 상각 당 기장부가액 시 가 증가 감소 외화환산차이 도료 회사[강남제비스코] 자가소유 부산시 진구 중앙대로639 외 경기도군포시농심로8(당정동) 외 합 계 강남제비스코(곤산) 자가소유 중국 강소성 곤산시 정산호진 쌍화루 97번지 합 계 강남제비스코파우더코팅스(장가항) 자가소유 중국 강소양자강 국제화학공업원 화달로 206호 합 계 강남제비스코(베트남) 자가소유 베트남 빈증성 벤깟군 타이화 미푹3공단 블록 B_3A3_CN 합 계 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 자가소유 경기도 안산시 별망로 253(성곡동) 외 합 계 복합성형재료등 종속회사[강남케이피아이] 자가소유 경기도 안산시단원구지원로13번길18(성곡동) 외 합 계 총 계 (2) 설비의 신설ㆍ매입 계획 등 당기말 현재 연결회사의 설비에 대한 투자가 진행중인 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 사업부문 구 분 투자기간 투자대상자산 향후기대효과 총투자액 기투자액 향후투자액 비 고 도료 회사[강남제비스코] 화성물류창고투자 2022.04-준공완료시까지 물류 창고 물류개선외 함안공장투자 생산설비 생산능력개 선 합성수지 종속회사[강남화성과 그 종속기업] 안산공장투자 생산설비 생산능력개 선 합 계 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 (단위 : 백만원) 사업부문 매출유형 품 목 제73기 제72기 제71기 도료 제품 도료 수 출 내 수 합 계 상품 수 출 내 수 합 계 기타도료 수 출 내 수 합 계 도료부문 계 수 출 내 수 합 계 합성수지 합성수지 외 수 출 내 수 합 계 합성수지부문 계 수 출 내 수 합 계 복합성형재료등 복합재료,사무용품 외 수 출 내 수 합 계 복합성형재료 등부문계 수 출 내 수 합 계 내부거래제거 수 출 내 수 합 계 총 계 수 출 내 수 합 계 나. 판매경로 및 판매방법 등 (1) 판매경로 [도료부문] 1) 일반판매(시판품) : 회 사 ---- 특약점 ----- 일반소비자(30.4%) 2) 주문판매(주문품) : 회 사 ---- 직거래 ----- 공 장(62.1%) 3) 주문판매(주문품) : 회 사 ---- 수 출 ----- 해외 거래처(7.5%) [합성수지부문] 1) 일반판매(시판품) : 회 사 ---- 특약점 ----- 일반소비자(28.4%) 2) 주문판매(주문품) : 회 사 ---- 직거래 ----- 공 장(62.4%) 3) 주문판매(주문품) : 회 사 ---- 수 출 ----- 해외 거래처(9.2%) [복합성형재료 등 부문] 1) 일반판매(시판품) : 회 사 ---- 특약점 ----- 일반소비자(16.5%) 2) 주문판매(주문품) : 회 사 ---- 직거래 ----- 공 장(64.7%) 3) 주문판매(주문품) : 회 사 ---- 수 출 ----- 해외 거래처(18.8%) (2) 판매방법 및 조건[도료부문, 합성수지부문 및 복합성형재료 등 부문] 연결회사는 제품이 인도되는 시점에 매출을 인식하고 있으나, 시용매출의 경우에는 거래처에서 시험합격을 통보 받은 시점에 매출을 인식합니다. 판매대금은 현금 또는 어음으로 수취하고 있으며, 제품공급관련 부대비용은 거래선의
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사업장까지 제품을 운반하는데 소요되는 운반비를 연결회사에서 부담합니다. (3) 판매전략[도료부문 및 복합성형재료 등 부문] 1) 소비자의 요구에 일치하는 서비스를 적기에 제공하고 2) 철저한 A/S, B/S로 고객의 욕구를 충족시켜 시장점유율을 제고하고 3) 상표 인지도의 선두고수를 위해 홍보, 판촉활동을 대폭 강화할 예정입니다. [합성수지부문] 1) 강점인 제품 기술력을 기반으로 각 업계 별 선택과 집중을 통한 선택적 판매 확대 2) 시장주도 업계인 전자재료, 식품포장재, 폴리우레아 업계의 선도적 사업모델구축 3) 시장 Trend를 반영한 친환경 및 고부가가치 신규시장 개척 4) 서남아시아, 중국, 러시아 등 각 국가별 특성을 고려한 해외시장 판매 확대 5) 지속적인 기술개발 및 용도개발을 통한 가격경쟁력 제고 6) A/S, B/S, 물류시스템 등 고객 Loyalty 향상을 위한 제반 서비스 개선 7) 고객만족을 위한 사내 경영품질 개선 (4) 주요매출처[도료부문] 당기 도료부문 주요매출처는 (주)가나피앤씨, KG스틸(주), 디엘건설(주 ) 등이 있습니다. 주요 매출처의 판매비중은 연결회사의 경영전략상 기재하지 않습니다. [합성수지부문] 당기 합성수지부문 주요매출처는 (주)신아티앤씨, 라미켐, (주)강남솔루션 등이 있습니다. 주요 매출처의 판매비중은 연결회사의 경영전략상 기재하지 않습니다. [복합성형재료 등 부문] 당기 복합성형재료 등 부문 주요매출처는 RELEF CENTER, 한화첨단소재, 지엔피 등이 있습니다. 주요 매출처의 판매비중은 연결회사의 경영전략상 기재하지 않습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 시장위험내용 연결회사는 외화표시자산 및 부채의 환율변동에 의한 리스크를 최소화하여 재무구조의 건전성 및 예측가능 경영을 통한 경영의 안전성 실현을 목표로 환리스크 관리에 만전을 기하고 있습니다. 특히 연결회사는 외자재 수입에 의한 외화지출이 해외판매에 의한 외화수금보다 많은 현금흐름을 가지고 있으므로 환율변동에 따른 환차손이 환리스크 관리의 주대상입니다. 공시서류 작성기준일 현재 연결회사가 노출된 주요 시장위험(금리위험, 가격위험, 외환위험 등)의 내용과 이러한 시장위험이 회사의 손익에 미칠 수 있는 영향은 Ⅲ. 재무에 관한 사항 3.연결재무제표 주석 또는 8. 기타 재무에 관한 사항 라. 공정가치평가 내역 을 참조하시기 바랍니다. 나. 위험관리방식 연결회사는 보다 체계적이고 효율적인 환리스크 관리를 위해 꾸준히 교육을 받고 있으며 환율변동내역을 꾸준히 체크하여 환차손 방지에 최선을 다하고 있습니다. 연결회사는 본 공시서류 작성기준일 현재 선물환 제도를 도입하지 않았습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 연결회사는 공시서류 작성기준일 현재 제품의 고급화와 신기술도입을 위하여 일본 간사이페인트 등과 기술도입 계약을 체결하고 있고, (주)티케이파트너스와 부동산 매매계약을 체결하고 있으며 주요 계약내용은 다음과 같습니다. 가. 기술도입계약 사업부문 구분 계약상대방 계약기간 계약내용 도료 회사[강남제비스코] 제관 및 특수기능성도료 기술도입계약 〃 중방식도료 기술도입계약 합성수지 종속회사[강남화성] DIC 2012.4.1~해지시까지 단열 우레탄폼용 폴리에스테르 폴리올 기술도입계약 한국전기연구원 고용량 리튬2차전지용 양극 바인더 기술도입계약 나. 부동산 매매 및 개발계약 사업부문 구분 계약상대방 계약내용 계약체결일 계약기간 매매대금 비고 도료 회사 [강남제비스코] (주)티케이파트너스 (*) 군포시 당정동 안양공장 매매(64,189m2) 2021.12.28 ~ 소유권이전일 까지 200,000백만원 (건물, 구축물분 부가세 별도) 계약금: 10,000백만원(부가세별도, 2021.12.28 수령)중도금: 10,000백만원(부가세별도, 2023.03.10 수령)잔 금: 180,000백만원(매매계약서상 " 계약성립 특 수조항(*)"이 성립하고 양수.도자산의 사업 인허가를 득한 후 30일 이내 수령예정) (주)티엠인터내셔널 수도권 물류센터 관련 관리업무 용역계약서 1,000백만원 (부가세 별도) 용역비 1차 기성분 :
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150백만원(2024.01.23지급)민원비용 : 550백만원(2024.01.23지급) ※ 거래대금 지급에 관한 사항은 거래상대방과의 협의에 따라 변경될 수 있습니다. (*) 본 계약은 회사 안양공장의 평택공장 이전 후 남을 토지 74,952m2 중 64,189m2와 동 토지상 건물 및 구축물을 (주)티케이파트너스에 매각하는 계약으로, 본 계약서 상 특수조항의 내용은 다음과 같습니다. - 계약서 제3조 [계약성립 특수조항] - 본 계약은 "매매대상 부동산"상의 공장과 물류창고의 이전일정과 연계하며, 아래 각 조항이 모두 성립할 때 본 계약이 유효하다. 1)본 계약은 매매대상 부동산의 공장과 물류창고가 대체부지로 모두 이전을 완료한 후에 유효하다. 2)매수자는 매도자의 매매대상 부동산에서 운용하고 있는 물류창고를 이전할 대체부지 확보, 토지개발행위와 건축 인허가 및 건축물 사용승인 업무에 적극 협조한다. 다. 연구개발활동의 개요[도료부문] 강남제비스코주식회사는 국가 및 회사 발전의 원동력이 기술개발에 있다는 인식으로 연구개발에 힘써 1980년에 안양에 기술연구소를 설립 하였으며, 1986년에는부산에 기술연구소 분소를 설립하여 지역 및 연구분야의 특성에 맞는 기술개발을 함으로써 균형있는 발전을 꾀하고 있습니다. 아울러 2000년 11월 함안에 대단위 자동생산공장이 완공되어 기술연구소 부산분소를 함안으로 이전하였으며, 또한 회사는 2022년 6월 환경부에서 관리하는 '통합환경관리 정밀화학’분야의 국내에서 제1호 공장인 평택공장과 기술연구소 완공으로 안양의 기술연구소를 평택으로 이전하게 되어 더욱 활발한 기술개발에 힘쓰고 있으며, 기업내 기술혁신의 기반을 구축하고 세계화에 부응하는 첨단도료업체로 발돋움하고 있습니다. 동 연구소에서는 고객만족을 지향한 신제품 개발 및 친시장제품 개발에 주력하고 있으며, 또한 환경친화적인 제품개발을 최우선 과제로 추진하고 있습니다. 특히 도료업계 최초로 ISO14001 규격을 취득하여 환경규제에 대비한 시스템 및 프로세스개발에 적극 대처하고 있으며, 최신의 기술정보 및 지식공유를 통한 연구원들의 자질향상을 위한 교육에 투자를 더욱 확대해 나감으로써 선진 외국의 첨단기술과 대등한 자립기술 기반 구축을 이루기 위해 연구개발에 집중하고 있습니다. 또한 중국시장의 확대를 위해 강남제비스코(곤산)의 기술부는 중국내 고객만족을 지향한 신제품 개발 및 친시장제품 개발을 위하여 각종 수성 및 유성도료의 개발에 집중하고 있으며, 강남제비스코파우더코팅스(장가항)의 기술부는 중국에서의 고객만족을 위하여 분체용도료에 대한 전문적인 제품개발에 집중하고 있습니다. 그리고 동남아시장 확대의 교두보역할을 위해 강남제비스코(베트남)의 기술부는 베트남에서의 고객만족을 위하여 분체도료와 공업 및 건축용도료의 개발에 집중하고있습니다. [합성수지 부문] 강남화성주식회사는 勝利工神(승리공신: 장인정신을 바탕으로 제조업의 승리)을 이념으로 1971년에 창업, 국내 최초로 페놀수지를 상업화한 이후 폴리우레탄 수지와함께 국내 합성수지 분야를 선도해 오고 있으며, 1988년 기술연구소를 설립한 이래 끊임없는 연구개발로 핵심역량을 축적해 왔습니다. 당사의 페놀수지는 철강, 자동차, 전자산업, 일반 산업용을 비롯하여 첨단소재에 이르기까지 현대산업 전반에 중요한 고분자 소재로, 주요 특성인 고강도, 고내열성을기반으로 친환경, 고기능성의 제품 개발을 통해 국가 기간산업 발전에 일익을 담당하고 있습니다. 특히, 인쇄회로기판(PCB), 반도체 성형재료(EMC) 등 Epoxy 변성제 및 경화제로전자재료용의 고기능성 페놀수지를 개발하였으며, 새로운 화학구조의 PCB용 Non-Halogen수지, Soldering재료의 Non-Pb형 수지 등 시장니즈 변화에 대응하는 신규 난연화 수지 및 고내열성 수지 연구개발에 집중하고 있습니다. 건축재료용 폴리우레탄 수지는 국내 최초 건설용 도막방수재(KSF-3211) 및 우레탄 실란트(KSF-4911)의KS 취득에 이어 2001년도에는 국내 최초로 국제육상경기연맹(IAAF)으로 부터 육상 Track용 우레탄 제품의
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재질에 대한 공인을 취득한 이래 친환경표지, 친환경건축자재, 녹색기술 및 Q-Mark, 건설 신기술 인증 등 다수의 인증을 획득함으로써 제품경쟁력을 확보하였습니다. 또한 폴리우레아 수지는 고품질, 고성능, 작업 편의성, 친환경성을 고려하는 현장의 다양한 니즈를 기존의 방수, 바닥, 방식 코팅시스템에 그대로 적용할 수 있도록 고안한 Spray용 수지로, 국내 최초의 친환경 초속경화 폴리우레아 스프레이 시스템을 개발하여 인천국제공항, 고속전철 등 산업기반시설에 적용시켰을 뿐만 아니라 대형 음용수관을 비롯한 방식코팅에도 월등한 품질을 인정받고 있으며 확대 적용할 수 있는 신용도의 제품개발에 집중하고 있습니다. 산업용 폴리우레탄 수지는 미국 식품의약청(FDA) 무독성시험을 합격한 식품포장용 접착제를 비롯하여 국내최초 Bluesign 인증 취득한 투습방수기능 수지, 국내외 법규규제 강화에 따른 친환경 수용성 우레탄수지를 개발하였으며 환경친화적인 제품개발을 최우선 과제로 추진하고 있습니다. 폴리우레탄의 유연성, 강인성, 경량화 특성에 기반한 다양한 소재 개발과 차별화된 품질, 고기능성의 신제품 개발에 역점을 두고 새로운 부가가치 창출을 위한 연구개발을 매진하고 있습니다. 동 기술연구소는 고분자화학을 통한 삶의 질을 풍요롭게 하고, 미래 지속 성장과 가치창출을 위한 핵심사업은 물론, 친환경을 기반한 신제품 개발, 국가전략과제를 포함한 복합소재, 고기능성소재, 수용성고분자, 이종융합기술 등에 연구역량을 집중하고 있으며 첨단소재 기술분야로의 새로운 도약을 위한 신성장동력 발굴에 끊임없이 도전하고 있습니다. [복합성형재료 등 부문] 강남케이피아이 기술연구소는 시장을 통해 입증된 기술경쟁력과 축적된 노하우를 보유하고 있으며, 미래를 향한 환경친화적 제품 개발, 고객만족을 위한 품질 개선,원가 경쟁력 확보를 위한 제품개선에 연구역량를 집중하고 있으며 도전정신과 창의적 사고로 고객의 새로운 가치 창출에 기여하고자 노력하고 있습니다. 라. 연구개발 담당조직[도료부문] [회사 : 강남제비스코(주)] 강남제비스코(주) 기술연구소 조직도.jpg 강남제비스코(주) 기술연구소 조직도 [종속회사 : 강남제비스코(곤산)] 캡처.jpg 강남제비스코(곤산) 기술부 조직도 [종속회사 : 강남제비스코파우더코팅스(장가항)] 강남제비스코파우더코팅스(장가항) 기술부 조직도.jpg 강남제비스코파우더코팅스(장가항) 기술부 조직도 [종속회사 : 강남제비스코(베트남)] 강남제비스코(베트남) 기술부 조직도.jpg 강남제비스코(베트남) 기술부 조직도 [합성수지 부문] [종속회사 : 강남화성(주)] 강남화성(주) 기술연구소 조직도.jpg 강남화성(주) 기술연구소 조직도 [복합성형재료 등 부문] [종속회사 : 강남케이피아이(주)] 강남케이피아이(주) 기술연구소 조직도.jpg 강남케이피아이(주) 기술연구소 조직도 마. 연구개발비용 (단위 : 백만원) 과 목 제73기 제72기 제71기 비 고 원 재 료 비 인 건 비 감 가 상 각 비 위 탁 용 역 비 기 타 연구개발비용 계 (정부보조금) 회계처리 판매비와 관리비 제조경비 개발비(무형자산) 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100] 바. 연구개발 실적 연구과제 연구기관 연구결과 및 기대효과 제품명칭 및 반영내용 강남제비스코 기술연구소 환경 규제에 대응하여 중금속인 Cr을 제거한 PCM 건자재용 Primer로 Cr 계열의 방청안료가 가진 내식성을 만족시키며, 친환경적인 도료 개발 제품판매예정 할로겐 FREE 크랙확인용 도료 개발 〃 할로겐이 함유된 비닐계 수지를 초건조성, 부착성, 슬립성과 도막 박리성, 작업성, 등이 우수한 아크릴 1액형 타입의 크랙 확인용 도료로서 국내외 지속적인 환경 규제에 선제적으로 대응할 수 있는 도료 개발 비닐코트 백색(V-1)제품판매중 수용성 철재용 방청 프라이며 개발 〃 수계 알키드 에멀젼 수지에 방청안료를 배합해 개발한 수용성 철재용 방청 하도 제품으로서 철재에 대한 부착성 및 방청성. 내수성이 뛰어나고 용제의 사용을 제한한친환경적인 도료 개발 수성 알키드 방청프라이머
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적갈색제품판매중 상하도겸용 에나멜 상도 개발 〃 방청효과가 뛰어나고 철재 소재에 대한 부착성이 우수하여 별도의 프라이머 없이 시공이 가능한 제품. 따라서 현장의 작업 간소화, 효율성 향상, 비용 절감 등의 장점이 있는 상하도 겸용 예나멜 도료 개발 상하도겸용 에나멜 유광 백색 제품판매중 농기계용 수용성 하도 도료 개발 〃 수용성 폴리에스테르 수지와 멜라민 수지를 주성분으로 하는 가열건조형 수용성도료로, 농기계 및 철재 소재 등의 하도에 적용하는 제품임. 침적 작업성이 양호하며 방청성, 소재 부착성이 우수할 뿐 아니라 희석제로서 물을 사용하는 친환경 도료 개발. 워터론 #600 AS 연녹색제품판매중 자동차보수용 유색 프라이머 개발 〃 PP 소재에 부착력이 우수한 특수 아크릴수지를 주성분으로 하는 1액형 프라이머 도료로 자동차 보수도장시 PP 소재로 이루어진 범퍼 부위 도장에 적용. 자동차 범퍼(PP소재)에 부착력이 우수하고, 건조가 빨라 작업성이 용이하며, 은폐력 및 살오름성이 뛰어난 프라이머류 도료 개발 P405 PP 프라이머 백색제품판매중 기능성 크리어 개발(흐름방지) 〃 SCA가 결합된 아크릴 폴리올 수지를 사용하여 기존 크리어 대비 흐름성을 크게 개선, 스프레이 도장시 도료의 처짐 현상을 방지하고, 건조 도막의 외관을 크게 향상시킬 수 있는 제품으로 건조성, 작업성, 레벨링성이 우수하고 도료의 흐름 불량률이 적게 발생하는 도료 개발 A720 제로 K 크리어 제품 판매중 가스 강관용 분체도료 개발 〃 가스강관용으로 적용 가능한 에폭시 도료로 도막의 밀착성이 우수하고, 일반 수도강관 3 Layer 하도용으로 사용되었으나 수출용 가스강관용으로 개발 확대 적용된 제품 개발 파크멜 EP#3400 DR GRAY제품 판매중 병조림 뚜껑(Lug Cap) 내면 고내식성 도료 개발 〃 폴리에스터 Size(KC-4330S)와 Buff(KC-5150BF)타입으로 개발한 Lug Cap 내면도료로 내용물이 염장(소금), 초절임(초산), 단백질(유황), 토마토 케찹, 칠리소스 등에서 고도의 내식성을 확보할 수 있는 도료로서, 경쟁사 대비 BPA, PVC Free의 친환경성, 안전성과 미국 제품 대비 우수한 내식성, 작업성으로 차별화하고 고도의 내식성을 보유한 제품 개발 KC-4330 S제품 판매중 다용도 2액형 우레탄 도료 개발 〃 내/외부 다용도 2액형 우레탄 도료로 목재, 철재, 콘크리트소지의 신규도장 뿐 아니라 에폭시, 우레탄, 알키드 등 각종 구도막에 도장이 가능한 제품으로 내수성, 내후성, 리프팅 저항성이 우수하고 부착성이 우수하여 별도의 하도 처리 없이도 도장이 가능한 제품 개발 스마트탄 백색제품 판매중 중전기 변압기용상도 도료 개발 〃 아크릴 수지와 이소시아네이트 수지를 주성분으로 하는 2액형 도료로 발전소, 변전소 등에 설치되는 변압기의 탱크, 라지에이트등에 적용되는 도료로 내후성, 내구성이 우수하며 변압기 탱크 내부의 고온 절연유에 대한 저항이 우수한 도료 개발 아크릴우레탄 HDE ANSI-70제품 판매중 엑시머용 UV도료 개발 〃 우레탄 아크릴레이트 수지를 주성분으로 하는 데코 시트에 도장하는 UV 도료로 엑시머 광을 이용하여 도장 경화하는 시스템에 적용 가능하고 생활 오염성이 우수한 제품 개발 BEAM COAT#0522 투명(8%)제품 판매중 수성 무광 백색도료 개발 〃 소방법규가 정하는 방염도료 시험규격의 물성에 만족하며 기존 제품 대비 적은 도포량으로도 우수한 방염성을 발휘하고 저장안정성이 양호한 수성방염도료 개발 불스탑 수성 무광 백색제품 판매중 TGIC FREE 중장비용 고내후성 분체도료 개발 〃 고내후성 수지, HALS, 페놀계 산화방지제를 적용하여 내후성을 개선하였고, 고내후성 수지의 레벨링 저하현상을 개선하기 위해 점도를 조정한 수지를 적용하여 고내후성 분체도료의 부족한 레벨링을 보완한 분체도료 개발 파크멜 PP#7400 제품 판매중 Non Slip 내마모성 겸용 UV도료 개발 〃 우레탄 아클릴레이트 수지를 주성분으로 상업용 PVC 타일에 도장하는 UV도료로 미끄럼 방지 시험에서 P3 등급 이상으로,
강남제비스코 — 사업보고서 (2024.12)

상가나 마트 바닥에 시공하여 사람들의 이동시 미끄럼을 방지하기 위한 목적으로 UV 도료 개발 BEAM COAT#9700 무광 투명(Non Slip)제품 판매중 연구과제 연구기관 연구결과 및 기대효과 제품명칭 및 반영내용 내굴곡성이 우수한탄성포장재 상도 개발 강남제비스코기술연구소 외부의 충격으로부터 도막 파손 및 내굴곡성을 향상시키고 마찰에 의해 도막 표면의 색이 묻어나오는 내찰과성을 우수하게 개발한 아크릴 우레탄 수지와 특수 기능성 수지를 적용한 체육시설에 도장하는 탄성포장재 상도도료 개발 NEODEX KU-60제품 판매중 가전 플라스틱용수용성 도료 개발 〃 아크릴 에멀전 수지를 주성분으로 하는 1액형 타입으로 ABS 소재에 부착력이 우수하며 내알코올 마모성 및 작업성(건조성)이 우수하고 휘도가 좋은 수용성 메탈릭 도료 개발 KP W#500제품 판매중 에폭시 수성 함침절연바니시(수용성 함침바니시) 〃 기존 함침바니시의 주성분인 스틸렌모노머(SM)가 2023년 7월부터 변경된 유해물질에 따른 대기환경규제에 대응하고자 수용성 함침바니시 도료 개발 KWB-2023제품 판매중 수성 발수 투명도료 개발 〃 건조 도막의 발수성으로 수분 침토에 의한 건물의 노화와 부식을 방지하고 내후성, 내구성이 우수하고 붓이나 롤러 도장시 월등한 소포력, 투명성으로 우수한 작업성을 가진 친환경 고급 발수 투염도료 개발 푸른솔 발수 유(반)광 투명 제품 판매중 목재 보호용 유성도료 개발 〃 기존의 목재 침투형 페인트와는 달리 건조가 빠르고 끈적임 현상없이 1회 도장만으로도 충분히 목재를 보호할 수 있는 도막형 도료 개발 칼라우드 제품 판매중 저가형 대전방지용UV 무광 도료 개발 〃 OA PVC Tile에 적용 되는 도료로서 저가형 계면활성제 타입의 대전방지제의 단점 및 고가의 이온타입의 대전방지제의 가격적 문제점을 해결한 UV 경화형 대전방지제를 적용한 도료 개발 BEAM COAT#411 무광 투명 제품 판매중 식품관 몸체용(DRD)외면 도료 개발 〃 해외 통조림캔(DRD) 외면용으로 요구되는 1회 도장 후막에서의 외관 등 작업성이 우수한 Color-Lacquer를 개발 제품 판매중 환경규제대응커텐코터용UV상도 개발 〃 불포화폴리에스테르의 STYRENE 함량을 줄이고 반응성이 우수한 모노머로 대체하여 건조성 및 작성성이 우수하며, TVOC방출량 기준에 만족하게 개발하여 실내 공기 질 개선이 가능한 친환경 도료 개발 슈퍼U.V#222류 제품 판매중 수도강관용 기능성무용제 에폭시도료 개발 〃 유기용제를 포함하지 않는 친환경적인 무용제형 에폭시로 내마모성, 내충격성이 우수하며, 항균성 기능도 부여하여 식수용 수도관에 적용이 가능한 카본나노튜브(CNT)와 항균제를 포함하는 강관용 코팅 강관 기능성방식 도료개발 제품 판매중 건축용 고광택용에멀젼 개발 〃 HB 마크인증을 위한 Solvent free 또는 저감 설계가 가능하고, Core-shell로 설계되어 광택이 우수할 뿐만 아니라 저온 조막이 가능하며, 내수성이 우수한 내부 광택용 수성도료에 적용 가능한 도료개발 SW-700-HW 제품 판매중 중장비용 도료 개발 〃 중장비용으로 적용 가능한 분체도료로 고내후성은 물론 기존제품에서 외관적인 부분(레벨링, 광택)의 물성에 차별성을 두어 액상도료에서 분체도료로 빠르게 전환 용이한 도료개발 제품 판매중 바닥재용 방수 프라이머 개발 〃 국내 최초 개발품이며 박막 도장(1mm이하)이 가능한 무용제형 에폭시 방수 프라이머 도료로 특히 일반 에폭시 바닥재와는 달리 신장율, 균열 대응성, 시스템 부착성이 우수한 도료개발 프로아 탄성 라이닝 제품 판매중 저온 경화형 크리어 개발 〃 배터리 용량이 높은 전기차에서 폭발 및 화재, 배터리 수명단축 등의 문제를 보완하기 위해 자동차 보수 크리어 도장시 비교적 낮은 온도에서도 열처리 할 수 있는 전기차용 저온 경화형 크리어 도료개발 A901 네이처 EV 크리어 제품 판매중 연구과제 연구기관 연구결과 및 기대효과 제품명칭 및 반영내용 롤러도장용 세라믹 우레탄도료 개발 강남제비스코기술연구소 터널 내 벽면에 도장하여 벽면이 쉽게