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포스코퓨처엠 — 사업보고서 (2024.12)

II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 포스코퓨처엠은 국내 유일 음/양극재 소재를 동시 생산 및 납품하는 이차전지 소재사입니다. 포스코퓨처엠은 1963년 1월 염기성내화물을 생산,판매 목적으로 설립된 삼화화성(주)와 1971년 5월 각종 산업로 보수 및 축로 시공을 목적으로 설립된 포항축로(주)가 1994년 12월 1일부 합병하여 포철로재주식회사로 상호를 변경하여 내화물 제조에서 시공까지 일관체제를 갖춘 종합노재회사로서 발판을 마련하였고, 2008년 제철소 석회소성설비 운영, 2010~2011년 제철소 화성공장위탁운영 및 화성품 판매사업을 실시하며 외형성장을 이루었습니다.에너지소재 관련 사업은 2010년 LS Mtron 음극재 사업부문을 인수합병하며 음극재사업을 시작, 2011년 음극재 세종 공장 준공(1호기, 600톤), 2013년 음극재 공장 1차 증설(2호기, 1,200톤)을 거쳐 2019년 음극재 세종 2-2 공장 준공(25,000톤)까지 총 82,000톤의 capa를 보유하고 있으며, 천연흑연 음극재 제품부터 인조흑연, 실리콘 음극재까지 다양한 기술을 보유, 개발하고 있습니다. 양극재 사업부문은 2019년 포스코ESM 인수를 통해 진출하였으며, 광양 1,2단계(30,000톤), 광양 3,4단계(60,000톤) 및 포항 1단계(29,000톤) 준공을 통해 하이니켈계 NCMA 등을 양산하고 있으며, 포항 2-1단계 (29,500톤), 포항 2-2단계 (46,300톤) 및 광양 5단계 (52,500톤) 등의 증설을 통해 NCA 양산 및 늘어나는 NCMA 수요에 대비하려고 합니다. 또한 최근 단결정, LFP 양극재 등 빠르게 변화하는 전기차 시장 수요에 발맞춰 기술개발을 진행하고 있으며, 향후 빠른 성장이 예상되는 사업부 입니다.중국 사업의 경우, 현지 소재사인 화유코발트社와의 합작법인이 2019년 말부터 5,000 톤 규모의 생산시설을 운영 중에 있으며, 하이니켈 20,000톤 증설을 완료하여 총 25,000 톤의 생산능력을 확보하였습니다. 북미 사업의 경우, GM과의 양극재 합작법인(지분율: 당사 85%, GM 15%)을 기반으로 캐나다 퀘백 지역에 IRA 적격한 하이니켈 양극재 생산능력을 확보할 예정입니다. 매출액 별로는 2024년 말 기준, 내화물부문 13.7%, 라임화성부문 23.1%, 에너지소재부문 63.2%를 차지하고 있습니다. 각 부문의 주요 거래처는 내화물부문은 (주)포스코 등, 라임화성부문은 (주)포스코, (주) OCI 등, 에너지소재부문은 이차전지 배터리사인 LG에너지솔루션, 삼성SDI, SK온 등이며, 2024년 말 매출액(연결) 기여도 순 주요 매출처는 Ultium Cells (30.4%), 포스코(23.4%), LG에너지솔루션(11.7%), 삼성SDI(10.9%) 등 입니다. 최근 기후 변화에 대응하기 위해 온실가스 감축을 위한 전기차 보급, 신재생에너지의 효율적 저장이 가능한 에너지 저장장치(Energy Storage System, ESS) 등이 각국 정부의 정책 및 규제에 힘입어 뚜렷한 성장세를 보이고 있으며 이에 이차전지는 4차산업의 주요 소재로 급성장하고 있습니다. 이차전지 사업은 IT기기의 성장과 친환경, 각국의 에너지절감 정책에 따른 EV, ESS시장의 확대로 지속적인 성장이 예상됩니다. 특히, 전기차용 이차전지 시장은 미국과 중국을 비롯한 주요국의 강력한 전기차 산업 육성 정책, 유럽의 이산화탄소 배출 규제와 글로벌OEM 업체들의 전기차 모델 비중확대 추세 속에 성장할 것으로 예상되며, 회사는 생산량 증대와 기술 강화 및 매출처 다변화로 시장상황에 대응하고 있습니다. 구분 주요 재화 또는 용역 주요 고객 기초소재사업 내화물사업 내화물 제조 및 산업용노재 정비 (주)포스코 등 라임화성사업 생석회 제조, 화성공장 위탁운영및 화성품 판매 (주)포스코, (주) 에너지소재사업 양극재, 음극재 제조 및 판매 LG에너지솔루션, 삼성SDI, Ultium Cells 등 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품 등 매출액 현황 (단위 : 백만원) 부문 품 목 구체적용도 2024년(제54기)
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2023년(제53기) 2022년 (제52기) 매출액 비율(%) 매출액 비율(%) 매출액 비율(%) 기초소재사업 내화물사업 내화물 제조 및산업용노재 정비 내화물 제조 및산업용노재 정비 라임화성사업 생석회, 화성품 가공 및 판매,화성공장 위탁 운영 생석회, 화성품 가공 및 판매,화성공장 위탁 운영 에너지소재사업 양극재, 음극재 배터리 소재 합 계 나. 주요 제품 등의 가격변동추이 (단위 : 원/톤) 품 목 제54기 연간 제53기 연간 제52기 연간 내화물 생석회 * 에너지소재부문 제품 가격변동추이는 정보유출 우려 등을 감안하여 미표기 (1) 산출기준 ㅇ 산출대상 및 선정방법: 내화물 매출(신내화제품 제외) 단가, 생석회 매출단가 ㅇ 산출단위 및 산출방법: 해당제품의 운임을 포함한 대상기간 매출액 기준 평균가격 (2) 주요 가격변동원인 ㅇ 내화물은 전방산업의 업황 및 원재료비 등을 고려하여 판매가격 변동 ㅇ 생석회는 유틸리티 단가, 원료비등을 고려 하여 판매가격이 결정 ㅇ 에너지소재는 국제 광물자원 수급에 따라 가격 변동 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료 등의 현황 (단위 : 천원, %) 사업부문 매입유형 품 목 구체적용도 매입액 비율 비 고 기초소재 내화물 원재료 기타 제품제조 생석회 원재료 석회석 제품제조 에너지소재 음극재 원재료 흑연 外 제품제조 양극재 원재료 전구체 外 제품제조 계 나. 주요 원재료 등의 가격변동추이 (단위 : 원/톤) 품 목 제54기 연간 제53기 연간 제52기 연간 내화물 생석회 (1) 산출기준 ㅇ 단가는 입고금액 기준 (2) 주요 가격변동 원인ㅇ 내화물 원료의 경우 중국의 원부원료 가격인상 및 구성비 차이ㅇ 석회석의 경우 석회석 원재료비의 변동은 미미한 편이며, 운임단가에 따라 소폭 변동ㅇ 에너지소재부문 재료 가격변동추이는 정보유출 우려 등을 감안하여 미표기 다. 생산능력 및 생산능력의 산출근거 (1) 생산능력 (단위 : 톤) 사업부문 품 목 사업소 제54기 연간 제53기 연간 제52기 연간 내화물 연와, 부정형 등 포항 LIME 생석회 포항 광양 합 계 ※ 에너지소재부문의 경우 기술, 정보유출 우려 등을 감안, 상세 표기 생략※ 화성공장은 POSCO 설비에 대한 단순 위탁운영임에 따라 생산능력 생략(2) 생산능력의 산출근거(가) 산출방법 등ㅇ 소성공장 : 소성로 생산능력 기준 구 분 B-1,2 계 소성로 보유수(기) 생산능력(톤/년) ㅇ 불소성공장 : Press 생산능력 기준 구 분 B-6 B-7 계 Press 보유수(기) 생산능력(톤/년) ㅇ 부정형공장 : 혼련 및 포장 능력(분쇄 능력 고려) 기준 구 분 U-2 B-4 계 Mixer 및 분쇄기 보유수(기) 생산능력(톤/년) ㅇ 생석회공장* 생석회 생산능력 : 설비 Cap' 기준 (단위 : 톤/년) 구 분 계 Maerz 포항 kiln 보유수 (기) 생산능력 광양 kiln 보유수 (기) 생산능력 * 생석회 생산능력 : 설비 Cap' 기준 년간 생산능력을 표기하였습니다.- 포항 : 3,000톤/일 (10기) (Kiln 모두 생산능력 300톤/일)- 광양 : 3,000톤/일 (9기) (Shaft Kiln 생산능력 300톤/일, Rotary Kiln 생산능력 375톤/일)(나) 평균가동시간 (단위 : 시간) 구 분 일일평균가동시간 월평균가동시간 누적가동일수 누적가동시간 내화물 LIME(포항) LIME(광양) * LIME(포항): KILN 10기 합산 기준* LIME(광양): KILN 9기 합산 기준 라. 생산실적 및 가동률 (1) 생산실적 (단위 : 톤) 사업부문 품 목 사업소 제54기 연간 제53기 연간 제52기 연간 내화물 연와, 부정형 등 포항 LIME 생석회 포항 광양 합 계 ※ 에너지소재부문의 경우 기술, 정보유출 우려 등을 감안, 상세 표기 생략※ 화성공장은 POSCO 설비에 대한 단순 위탁운영임에 따라 생산 실적 생략(2) 당기 가동률 (단위 : 톤, %) 사업소(사업부문) 생산능력 생산실적 평균가동률 내화물공장 생석회공장(포항) 생석회공장(광양) 합 계 ※ 에너지소재부문의 경우 기술, 정보유출 우려 등을 감안, 상세
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표기 생략※ 화성공장은 POSCO 설비에 대한 단순 위탁운영임에 따라 생산능력, 생산실적,평균가동률 생략 마. 생산설비의 현황 (단위: 천원) 구 분 토 지 건 물 구축물 기계장치 차량운반구 기 타(주5) 건설중인자산 합 계 기초장부가액 기초취득원가 정부보조금 감가상각누계액 손상차손누계액 취득 및 자본적지출 정부보조금 수령 대체(주1) 감가상각(주2) 손상차손(주3)(주4) 처분 연결범위 변동(주6) 순외환차이 기말장부가액 취득원가 정부보조금 감가상각누계액 손상차손누계액 (주1) 건설중인자산의 본계정 대체된 금액으로 구성되어 있으며, 당기 중 건설중인자산에서 무형자산으로 5,870,602천원 대체되었습니다. (주2) 감가상각비 중 142,498,245천원은 매출원가, 4,180,069천원은 일반관리비, 6,409,632천원은 경상연구개발비, 275,571천원은 무형자산으로 인식하였습니다. (주3) 연결실체는 당기 중 내화물 석회소성 제조 설비, 광양 전구체 1단계 공장 비가동으로 장기운휴자산의 장부금액 전액 손상하였습니다. 또한 2025년 중 매각계약을 체결한 구미 양극재공장의 장부금액 일부를 손상하였습니다. 한편 자산의 경제적 성과가 기대수준에 못 미치어 음극재공장 현금창출단위 손상평가를 진행하였고,회수가능액의 경우, 천연흑연음극재 현금창출단위는 순공정가치, 인조흑연음극재 현금창출단위는 사용가치에 기초하여 결정되었습니다. 순공정가치는 손상평가 기준일 현재로부터 예상되는 미래현금흐름에 할인율을 적용한 현재가치에서 처분부대원가를 뺀 금액으로 산정하였고, 사용가치는 손상평가 기준일 현재로부터 예상되는 미래현금흐름에 할인율을 적용한 현재가치로 산정하여 손상차손을 인식하였습니다. (주4) 연결실체는 당기 중 종속기업인 절강포화 자산의 경제적 성과가 기대수준에 못 미치어 N65 CGU 손상평가를 진행하여 10,866,243천원은 기계장치, 2,206,892천원은 기타에 손상인식하였습니다. (주5) 기타의 기말장부가액은 공구와기구 18,990,697천원, 비품 36,950,869천원으로 구성되어 있습니다. (주6) 당기 중 이사회를 통하여 종속기업인 (주)피앤오케미칼에 대한 지분 전량을 비지배주주인 (주)OCI에 전량 매각하기로 결정하고, 관련 자산을 매각예정자산으로 대체하였습니다. 한편 당기 중 주요 의사결정에 대한 결의요건이 변경되어, 소유지분율이 과반수 이상이나 주요 의사결정에 대하여 공동지배력을 보유하 고, 당사자들이 약정의 순자산에 대한 권리를 보유하고 있다고 판단하여 공동기업으로 분류하였습니다. 바. 생산설비의 신설ㆍ매입계획 등 - 진행중인 투자 당사는 2024년 당기 중 생산 시설 신규 및 확장 등을 위하여 총 14,549억원을 사용하였습니다. 향후에도 사업 경쟁력 강화를 위하여 경영 환경 및 시장 변화에 맞춰 적정한 투자를 집행해 나갈 것입니다. (단위 : 억원) 사업부문 구분 투자기간 대상자산 투자내용 투자효과 제54기 투자액 비고 이차전지소재 신/증설 건물/설비 등 생산 시설 신규/확장 투자 등 생산능력 증가 누적실적 합계 4. 매출 및 수주상황 가. 매출에 관한 사항 -매출실적 (단위 : 백만원) 부문 매출유형 품 목 2024년 (제54기)연간 2023년 (제53기)연간 2022년 (제52기)연간 매출액 매출액 매출액 기초소재사업 내화물사업 상품, 제품, 용역,기타매출 내화물 제조 및산업용노재 정비 수출 내수 합계 라임화성사업 생석회, 화성품 가공 및 판매,화성공장 위탁 운영 수출 내수 합계 에너지소재사업 양극재, 음극재 수출 내수 합계 합 계 수출 내수 합계 나. 판매경로 및 판매방법 등 (1) 판매조직광양사업실 광양조업지원섹션, 포항사업실 포항조업지원섹션, 글로벌노재사업실 플랜트마케팅그룹, 글로벌노재사업실 내화물마케팅그룹, 에너지소재마케팅실 국내마케팅그룹, 에너지소재마케팅실 해외마케팅그룹 (2) 판매경로직판매, 직수출, 대리점 - End User(3) 판매방법 및 조건제품판매의 경우에는 구매처로부터 직접 또는 대리점을 통하여 수주하며, 정비작업 및 건설공사는 발주처를 직접 접촉하여 견적서를 제출한
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후 수의계약 또는 견적 입찰을 통하여 수주하고 있습니다. 판매조건에 있어서 주요거래처인 포스코의 경우 세금계산서 발행후 1주일내 현금 50%와 전자구매카드 50%로 수령하고 있습니다. (4) 판매전략 - 신기술 및 신제품 개발에 의한 신규 수요창출로 고객만족 강화 - 해외설비투자를 통한 가격경쟁력 확보로 시장 점유율 증대 - 로보수 부분의 독점적 기술능력의 지속적 유지(5) 주요매출처2024년 누적 매출액(연결) 기여도 순 주요 매출처는 다음과 같습니다. 다. 수주상황 당기말 현재, 포스코퓨처엠의 수주잔고 10억원 이상인 계약의 수주잔고 총액은 약 24,584백만원입니다. (기준일 : 2024.12.31) (단위 : 백만원) 품목 수주일자 납기 수주총액 기납품액 수주잔고 수량 금액 수량 금액 수량 금액 현대제철 당진제철소 CDQ 신설 내화물공사 포항 2열연 5가열로 신설 광양 전기로 신설 TLC 축로공사 LS MnM 제련2공장 연속로 내화물 교체공사 합 계 당사의 에너지소재 부문은 주로 거래처와 중장기 공급계약 체결후 납품하고 있으나, 공급물량 등이 고객의 실제주문 및 향후 시장상황에 따라 유동적이며, 대내외적 경제변화와 그에 따른 수요변화를 정확히 예측할 수 없습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 주요 시장위험 연결실체는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 시장위험(환위험, 공정가치 이자율 위험, 현금흐름이자율 위험 및 가격위험), 신용위험 및 유동성 위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는 데 중점을 두고 있습니다.(1) 외환위험연결실체는 국제적으로 영업활동을 영위하고 있어 외환위험, 특히 주로 달러화와 관련된 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 외환위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채, 해외사업장에 대한 순투자와 관련하여 발생하고 있습니다. 연결실체의 경영진은 연결실체 내의 연결실체들이 각각의 기능통화에 대한 외환위험을 관리하도록 하는 정책을 수립하고 있습니다.(2) 가격위험연결실체는 재무상태표상 공정가치 측정 금융자산으로 분류되는 연결실체 보유 채무증권 및 지분증권의 가격위험에 노출되어 있습니다. 연결실체는 상품 및 제품 가격위험에는 노출되어 있지 않습니다.(3) 이자율 위험 연결실체는 미래 시장의 이자율 변동에 따라 고정 금리부 조건의 예금 또는 차입금의 공정가치 변동 위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 이자율위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는 데 있습니다. 이를 위해 연결실체는 내부자금 공유 확대를 통한 외부차입 최소화, 고금리 차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시, 대응방안 수립 등을 통해 이자율 변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다 .한편, 보고기간말 현재 연결실체가 보유하고 있는 금융부채의 이자율 변동이 공정가치 또는 미래현금흐름에 미치는 영향은 중요하지 아니합니다. 나. 위험관리방식 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 이루어지고 있습니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 문서화된 정책, 외환위험, 이자율 위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 문서화된 정책을 검토하고 승인합니다. 당사의 환위험 관리와 관련한 정책 방향은 Natural hedge로써, 외화수입을 외화지출에 우선 충당하는 것입니다. Natural hedge 후 잔여 과부족에 대해서는 통화스왑 등 파생상품 체결 및 매출채권 할인 등을 통해 환위험을 관리하고 있습니다. 이러한 환위험 관리 정책에 따라 환위험 관리를 수행하고, 외환 노출도를 축소해 나가고 있습니다. 외환거래는 실물거래에 국한하고 있으며, 투기적 거래는 금지하고 있습니다. 회사는 매출채권액을 적정 선에서 관리하고 있습니다. 아울러 결제 연기/지연 고객사에 대한 결제 독려와 담보
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관리 강화를 실시하고 있고, 부도 위험성이 높은 고객사에 대해서는 선제적 대응으로 매출채권의 부실화에 따른 위험을 최소화하고 있습니다. 다. 위험관리조직 회사는 내부적으로 환위험에 노출될 수 있는 모든 외환 거래에 대해서 적절한 헤징을하도록 하고 있습니다. 환위험을 관리할 전문 인력으로 FX환율 관련 업무 2인, 송금 및 계좌관리 관련 업무 2인을 두고 상호 업무를 분리하여 내부적인 통제수단을 가지고 있습니다. 당사는 경영기획실을 통해서도 전사적 통합 위험관리를 수행하고 있습니다. 라. 파생상품계약 및 풋백옵션 등 거래 현황■ 포스코퓨처엠 회사는 환율변동에 따른 상품가격 변동위험을 회피하기 위하여 통화스왑 계약을 체결하였습니다. 이와 관련하여 2024년 말 환율기준 현재 재무제표에 반영된 이익은 72,136백만원입니다. - 파생상품 계약현황 (단위 : USD) 구분 금융기관 통화 계약일 만기일 계약금액 통화스왑 우리은행 USD 통화스왑 국민은행 USD 통화스왑 SC제일은행 USD ※ 23.09.27에 체결한 통화스왑은 2024년 12월 26일 조기 청산하였습니다. - 파생상품 평가손익 및 거래손익 현황 (단위 : 백만원) 구분 평가이익 평가손실 거래이익 거래손실 통화스왑 - 옵션에 관한 사항 연결실체는 Inner Mongolia Sinuo New Material Technology Co.,Ltd. 증자 계약에서 연결실체의 보유 지분에 대하여 Inner Mongolia Sinuo New Material Technology Co.,Ltd. 최대주주인 국민기술 주식유한회사와 풋콜옵션을 체결하였습니다. 연결실체는 약정된 행사기간 동안 약정된 상황 하에서 약정된 행사가격으로 풋옵션을 행사할 수 있습니다. 국민기술 주식유한회사는 증자 이후 3년간 연결실체가 의무매입수량 총 1천톤을 달성하지 못할 경우에 한해서 연결실체 최초 지분매입시 지불가격에 상응하는 가격으로 콜옵션을 행사할 수 있으며, 이로 인해 연결실체는 보유지분율감소와 더불어 이사회 선임권이 박탈될 수 있습니다. 연결실체는 GM Battery Raw Materials Corporation(이하 GM)과의 GP Shareholders Agreement에 의하여 본 계약 서명일로부터 2년째 되는 날 이전에 산업 기술의유출 방지 및 보호에 관한 법률에 따라 사업장, 공급계약 및 기술 승인과 관련하여 무조건적인 국가 핵심기술 수출 승인을 취득하지 않은 경우, GM은 연결실체에 지분 전부(GM이 보유한 ULTIUM CAM GP INC. 및 ULTIUM CAM LIMITED PARTNERSHIP)를 매각할 수 있으며, GM은 본 계약 서명일로부터 27개월째 날까지 이러한 풋옵션 행사가 가능합니다. GM이 풋옵션 행사시 연결실체는 (i) GM의 지분 공정시장가액 또는 (ii) GM이 매각 마감 전에 수행한 자본 출자 총액의 125% 중 더 큰 금액으로 GM의 지분을 즉시 구매해야 합니다. - 기타 계약과 관련된 사항 연결실체는 GM Battery Raw Materials Corporation(이하 GM)과의 GP Shareholders Agreement에 의하여 ULTIUM CAM LIMITED PARTNERSHIP에 추가출자의무를 보유하고 있습니다. 당기말 현재 연결실체는 2026년까지 캐피탈콜(CapitalCall)방식으로 잔여약정금액 USD 749,595천을 추가 출자할 예정입니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요계약 등 -해당사항이 없음 나. 연구개발활동 (1) 연구개발 담당조직 명칭 조직형태 기초소재사업부 기초소재연구그룹 에너지소재연구소 양극재개발그룹 음극재개발그룹 FullCell평가섹션 (2) 연구개발비용 (단위 : 백만원) 구 분 제54기 제53기 제52기 비고 원 재 료 인 건 비 제 조 경 비 합 계 정부보조금 자 산 계 상 비 용 계 상 연구개발비/매출액 비율 (3) 연구개발 실적 ▶ 2024년도 전기화학 촉매용(CO2 전환반응) 다공성 탄소 지지체 제조기술 개발 - Sagger 와 양극재 전구체 반응성 연구 - UHP급 인조흑연 전극봉
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제조 공정기술 개발 - 제철소 및 소각로 발생 고온 배기가스 제거용 국산 무연탄 기반 활성탄소 제조기술 개발 ▶ 2023년도- Ultium 向 Ni 86% NCMA 양극소재 부품승인 - Ni 90% 고용량 High Ni NCMA 양산개발 완료 - Ultium 向 인조흑연 양산공정 개발 및 부품승인- 제조조건에 따른 활성탄소 기공형성 연구- 탄소중립 제철조업 대응 내화물 개발 ▶ 2022년도- Gen.3 EV용 Ni 86% NCMA 양극소재 개발 - Gen.3 EV용 Ni 86% 단결정 양극소재 개발 - xEV용 고출력 미립 천연흑연 음극재 개발 - 석탄원료 기반 활성탄 제조기술 연구 7. 기타 참고사항 가. 지적재산권 보유 현황 - 국내외 지적재산권 출원 및 등록 유지 건수 (단위 : 건) 구분 국내 해외 계 특허(디자인 포함) 기초소재 에너지소재 상표 기초소재 에너지소재 보유중인 특허는 대부분 이차전지 제품과 이를 제조하기 위한 프로세스 방법 등과 관련된 것으로 당사의 기술과 제품을 보호하고, 시장에서 활용이 가능합니다. 당사 지식재산권은 전문인력으로 구성된 전담 조직인 IP전략센터에 의해 관리되고 있으며, 지식재산권의 전략수립, 출원 및 등록, 사후관리 및 분쟁 대응 등을 담당하고 있습니다. 나. 법률ㆍ규정 등에 의한 규제사항 포스코그룹은 "독점규제및 공정거래에 관한 법률"상 「상호출자제한ㆍ채무보증제한 기업집단」으로 지정되어, 계열회사 간 상호출자 및 채무보증이 금지되는 등 관련 규정에 따른 규제를 적용받고 있습니다. 또한 동법 제 45조 제1항 제9호(불공정거래행위의 금지) 및 관련규정에 의한 규제를 적용받고 있습니다. 다. 환경물질의 배출 또는 환경보호와 관련된 사항 당사는 [온실가스 배출권의 할당 및 거래에 관한 법률] 제 12조에 따라 계획기간('21~'25년)의 총 배출권과 이행연도별 배출권을 할당 받았습니다. 2011년 ISO 14001(환경경영시스템)을 최초 인증받았으며, 2024년 9~11월 사후심사 및 인증변경심사를 거쳐 지속적인 인증을 유지하고 있습니다. - 온실가스 배출량 및 에너지 사용실적 구분 2024년(당기) 누적 실적(2024.1.1~12.31) 온실가스(천톤) 에너지(천TJ) ※ 상기 배출량은 당사 산정 결과이며, '25년 6월 환경부 적합성 평가 후 확정 예정. 라. 사업에 관한 사항 1) 영업개황 2024년은 전기차 글로벌 정책변화와 시장둔화, IRA 재검토 논의에 따른 가격하락,판매부진 등 대외적 영향으로 어려운 한 해 였습니다. 하지만, 회사는 미래성장을 위한 에너지소재분야 개선, 원가 경쟁력을 확보하여 회사의 내실을 다지는데 주력하였으며, 지속적인 수익성 향상활동과 지속가능 경영 내실화에 집중하였습니다. 당사는 계속되는 긴축기조와 원재료 가격의 등락이 반복되는 어려운 경영 환경 속에서도 에너지소재사업의 원재료부터 최종재에 이르는 완전한 밸류체인 구축, 기초소재사업의 지속가능 성장기술 개발 및 신규사업 확대 등 수익성 개선을 위한 노력을 통하여 2024년말 연결기준 누적 매출액은 3조 6,999억원, 누적 영업이익은 7억원을 달성하였습니다. 지난해 회사가 추진했던 주요 성과를 말씀드리도록 하겠습니다.첫째, 에너지소재사업은 설비 개선, 생산성/품질 역량 향상 혁신을 주도 하였으며, 원가 경쟁력을 위해 핵심원료의 공급사를 다변화 하였습니다.에너지소재사업은 설비의 교체 개선 및 모니터링 시스템 적용, 이물 관리 표준 신규제정 등 관리 역량을 강화하여 이를 통해 생산 능력과 품질이 향상되었습니다. 또한,그룹사 협업으로 리튬, 니켈을 확보하고, 흑연 공급망을 이원화하여 원가 경쟁력을확보하였습니다. 아울러, 인조흑연 음극재 등 미래선도 기술을 개발 Global Top Player를 목표로 나아가고 있습니다 둘째, 기초소재사업은 프로세스 개선 및 설비 강건화 투자를 통해 경쟁력을 확보하고, 고객사 핵심설비 설계능력 내재화로 전문성 기반 신규 수주를 확대 하였습니다.내화물사업은 제조 프로세스의 개선으로 제조원가를 10% 절감하였고, 최적 생산체제의 운영으로 제품 재고 및 원료의 보유를
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최소화 하여 보다 관리역량을 향상시켰습니다. 또한, 고객사 핵심설비 책임시공 및 내화물 맞춤형 솔루션 제공으로 국내· 외대형 공사를 수주하고 성공적으로 수행하였습니다. 라임화성사업은 설비 강건화를통해 경쟁력을 확보하고, 원료 경쟁력을 기반으로 탄소소재 기술개발 및 고부가가치화를 추진하였습니다.셋째, 국내외 IR/홍보/대외협력 강화, 자금 적기 조달, 우수인력 확보, 조직문화 개선, 신성장 투자사업 관리 지원으로 지속성장을 위한 기반을 확보하였습니다.지속성장을 위한 국내외 IR강화, 성장 투자를 위한 자금 적기 조달, 우수인력 확보,조직문화 개선, 신성장 투자사업 관리 지원을 통하여 기업가치를 제고하고, 내실있는성장과 지속가능 경영을 위한 활동을 강화하고 있습니다. 2) 산업의 특성 (1) 기초소재사업 노재정비, 내화물축조공사, 생석회 제조사업은 포스코의 조강생산량 증감과 손익이 밀접한 관계가 있습니다. - 내화물 제조 내화물(Refreactory products)이란 고온에서 연화가 되지 않고, 고온ㆍ고열에 견뎌내는 물질로서 1300℃ 이상의 열처리를 하는 모든 공업에 사용되는 세라믹스를 말합니다. 국내 내화물 산업은 90년대 중반까지 중화학 공업의 발전과 함께 지속적 성장을 이루어 설비투자 등을 통한 생산성 향상을 이루었으며 양적, 질적인 성장이 가능하였습니다. 그러나, 최근에는 전 세계 내화물업체의 과잉 설비로 인한 가동율 감소 및 저가의 중국산 제품의 유입 등 무한경쟁의 체제에 놓여있는 실정입니다. 따라서 극한의 원가 경쟁력 확보와 고부가가치품의 개발을 통해 글로벌 시장에서의 경쟁력을 확보하여야 할 것입니다. - 내화물정비 제철소 고로 및 각종 플랜트에 내화물을 시공하는 노재정비는 제철, 화학업종의 경기와 밀접한 관계가 있으며 국내외로부터 전문성을 인정받아 석유화학 및 플랜트 제조업체로의 매출이 확대되어가고 있는 추세입니다. 당사의 내화물 시공분야 국내 최고수준의 노하우를 가지고 있으며 고로건설과 개수, 철강, 비철, 소각로 및 석유화학 설비는 물론 해외 플랜트 내화물공사의 전문성까지 확보하고 있습니다. - 라임(LIME)사업 생석회 시장은 포스코, 현대제철 제철용 생석회가 전체생석회 시장의 90% 이상을 점유하고 있으며, 포스코로 공급을 하고 있는 당사와 현대제철이 유일하다고 볼 수 있습니다. - 화성사업 당사는 (주)포스코의 포항제철소 및 광양제철소의 COG가스를 정제하는 화성공장을 위탁운영 중에 있으며, 동공정 중 발생되는 화성품을 매입 및 가공하여 판매하는 화성사업을 영위중에 있습니다. 당사가 포스코로부터 매입후 가공 판매하는 콜타르 및 조경유 등의 화성제품은 고로를 가진 제철소에서만 생산가능하며 국내에서는 진입장벽이 높은 사업입니다. 콜타르, 조경유 등 화성품 시장의 경우에도 마찬가지로 생석회 시장과 같이 소수 업체만이 경쟁하고 있는 과점 형태의 시장을 나타내고 있으며, 제철 부산물로서 석탄화학 가공을 하는 수직계열화 시장의 특성이 존재합니다. 화성품 공급에 있어 당사는 관계사인 포스코엠씨머티리얼즈, OCI 등에 판매하고 있습니다. 국내 화성품 시장은 당사 및 현대제철로부터 생산되는 화성품이 대부분인 시장이라고 볼 수 있습니다. (2) 에너지소재사업 에너지소재 기업으로 도약하기 위해 2010년 8월에 LS엠트론의 음극재 사업부문을 인수 하였고 2019년 4월에 양극재 회사인 포스코ESM 을 흡수합병하여 현재 이차전지 밸류체인에서 후방산업 성격을 띄고있는 고부가가치 소재인 음극활물질(음극재) 소재와 양극활물질(양극재) 소재를 모두 생산중에 있습니다. 양극재는 리튬이온전지의 4가지 핵심소재 중 가장 큰 비중을 차지합니다. 또한, 리튬의 공급원으로써, 전지 충/방전 시 양극재의 결정격자로부터 리튬을 방출/흡수하여, 전지 내에 전기에너지를 저장 및 방출을 가능하게 합니다. 리튬을 많이 포함한 양극재를 사용할수록 용량이 커지게 되고, 음극재와 양극재의 전위차가 크면 전압이 커집니다. 양극재의 주요 제품으로는 NCM, NCMA, NCA, LFP 등이 있습니다. 음극재는 리튬이온과 전자를 전지 충전 시
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저장하였다가 방전 시 내어주는 역할을 합니다. 즉, 전지가 충전상태일 때 리튬이온은 음극에 존재하며 방전 시 리튬이온은 전해액을 통해 다시 양극으로 이동하게 되고, 리튬이온과 분리된 전자는 도선을 따라 이동하면서 전기를 발생시킵니다. 음극재의 주요 제품으로는 탄소 기반의 천연흑연, 인조흑연 음극재가 있으며, 차세대 음극재로 실리콘 기반의 산화규소(SiOx)계, 탄화규소(SiC)계 음극재가 있습니다. 3) 산업의 성장성 및 국내외 시장여건 (1) 기초소재사업 - 내화물사업 내화물 시장은 국내 업체들도 치열한 가격 경쟁에서 살아 남기 위해 중국진출 등을 통해 가격경쟁력을 확보하였으며 세계시장에서도 충분한 원가경쟁력을 보유하기 위해 끊임없이 노력하고 있습니다. 또한 글로벌 다국적기업에 대응하기 위해 국내 업체간의 과다한 경쟁을 자제하고 현재의 위기를 슬기롭게 극복한다면 국내 시장의 방어는 물론 경쟁력을 강화하여 세계시장으로의 확대도 가능하리라 여겨집니다. - 라임화성사업 화성품의 경우 제철공업 및 화학공업의 대표 원료로서 그 수요가 소폭 증가하고 있으나, 전극봉 및 인조흑연 음극재의 원료인 침상코크스 사업, 전극재의 주 원료인 피치코크스 사업, 흑연블록 사업 등 석탄화학 사업의 기초소재로 활용되고 있는 콜타르 수요처가 확대되고 있습니다. 또한, 화성품, 석회의 품질 개선, 공급 확대 등에 대한 다양한 요구로 소성기술의 발전 및 신식 소성로의 도입 등 지속적으로 발전하고 있습니다. 향후 고부가가치의 Down Stream사업(침상코크스, 음극재)의 성장에 따라 화성품 가치의 상승은 증대할 것으로 전망되며, 또 하나의 주요 신소재로서 자리매김하면서 그 수요는 지속 확대될 것으로 전망됩니다. (2) 에너지소재사업 이차전지의 4대 핵심요소는 양극활물질(양극재), 음극활물질(음극재), 분리막 및 전해액으로 구성되어 있습니다. 삼성SDI, LG에너지솔루션, SK온 등 배터리 제조업체는 핵심 소재들을 매입 또는 자체 생산하여 이차전지를 생산하고, 최종적으로 IT, 자동차, 에너지 업체들에 공급합니다. 주요 최종 적용 제품으로는 소형분야인 모바일기기와 중대형분야인 전동공구, E-bike, 전기차, 전력저장시스템(ESS) 등이 있습니다.최근 기후 변화에 대응하기 위해 온실가스 감축을 위한 전기차 보급, 신재생에너지의효율적 저장이 가능한 에너지 저장장치(Energy Storage System, ESS) 등이 각국 정부의 보조금 지원 등 정책 및 규제에 힘입어 전세계적으로 뚜렷한 성장세를 보이고 있으며 이에 이차전지는 4차산업의 주요 소재로 급성장하고 있습니다. 당사는 LG에너지솔루션, 삼성SDI, SK온 등 전기차 배터리업체를 대상으로 이차전지 주요 소재를 납품하여 매출을 발생시키고 있습니다. 에너지소재부문의 시장 점유율은 판매 제품의 다양성으로 정확한 비교가 어려워 기재를 생략합니다. 4) 경기변동의 특성 및 계절성 전 사업부문에서 계절적 영향은 크지 않은 편입니다. (1) 기초소재사업 - 내화물사업내화물 산업의 매출비중은 제철, 제강산업이 약 70%, 시멘트, 요업산업이 약 10%로 2개 주요산업의 비중이 약 80%를 차지하고 있어, 상기 산업의 경기변동과 밀접한 관계를 가지고 있습니다. 내화물의 중요한 원.부원료는 중국 등 해외에 의존하고 있습니다. - 라임화성사업생석회 및 화성사업은 제철소의 조강생산량과 밀접한 관계가 있으며, 국내외 건설경기 등 철강시황의 변동에 따른 조강생산량 증감에 따라 손익이 변동될 수 있습니다. 국내 철강시장의 치열한 경쟁속에서도 지속적인 원가절감 및 온실가스 배출권 매각 이익 등을 통하여 안정적인 수익을 확보하고 있으며, 포스코 해외 제철소 사업에도 동반진출하여 관련사업을 영위 중에 있습니다. 생석회의 주원료인 석회석은 당사와 포스코가 강원도 및 일본에서 공동구매 형식으로 구매하고 있습니다. (2) 에너지소재사업 이차전지소재사업은 글로벌 전기차 시장 및 IT기기 시장의 성장확대와 상관관계가 있습니다. 또한 글로벌 선진 국가들은 탄소저감을 위하여, 전기차 구매에 대한 보조금 등의 각종 인센티브를 지급하고
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있는데 향후 국가별 정책변화에 따라 산업의 성장속도는 영향을 받을 수 있을 것으로 예상합니다. 양극재의 주원료는 니켈, 코발트, 망간 등으로 대부분 수입에 의존하고 있으며, 음극재의 주원료인 천연흑연은 중국이 최대 생산국이며 콜타르를 가공하여 생산되는 인조흑연은 일본 등에서 생산하고 있습니다. 5) 경쟁력 당사는 포스코그룹 차원에서 원료부터 소재, 폐배터리 리사이클링까지 배터리소재 풀 밸류체인을 구축하고 있고, 탈중국 난이도가 가장 높다고 평가받는 흑연계 음극재를 국내에서 유일하게 생산하고 있어 향후 글로벌 완성차, 배터리 기업들 대상 매출액이 확대될 가능성이 있습니다.당사는 포스코그룹 차원의 배터리소재 밸류체인 구축이라는 강점을 기반으로 탈중국화 움직임 속에 배터리 소재 산업에서의 글로벌 경쟁력이 강화될 것으로 전망되고 있습니다. 그럼에도 불구하고, 포스코그룹 내 리튬, 니켈, 흑연 등 배터리 소재 원료에 대한 생산량이 계획보다 축소되거나 지연될 경우 강화된 원산지 규제를 충족시키지 못할 수 있으며, 현 시점에서 전망되고 있는 수혜 규모가 축소될 수 있습니다. 마. 사업부문별 주요 재무정보 (단위 : 백만원) 사업부문 품 목 구체적용도 2024년 (제54기) 2023년 (제53기) 2022년 (제52기) 매출액 매출액비율(%) 영업손익 영업손익비율(%) 매출액 매출액비율(%) 영업손익 영업손익비율(%) 매출액 매출액비율(%) 영업손익 영업손익비율(%) 기초소재사업 내화물사업 내화물 제조 및산업용노재 정비 내화물 제조 및산업용노재 정비 라임화성사업 생석회, 화성품 가공 및 판매,화성공장 위탁 운영 생석회, 화성품 가공 및 판매,화성공장 위탁 운영 에너지소재 사업 양극재, 음극재 배터리 소재 합 계 * 공통 판매비와 관리비 및 자산의 합리적 배부 기준 적용 ㆍ 공통 판매비와 관리비의 경우 각 사업부문 매출액, 인원 수, 투자비 등에 비례하여 적절히 배부하고 있습니다. ㆍ공통자산의 경우 직접귀속이 가능한 자산(재고자산, 고정자산, 투자자산 등)은 해당 부서에 직접 귀속되나, 전사 공통관리가 필요한 자산 및 자산귀속이 불분명한 자산은 필요한 경우 합리적인 배부 기준(매출액비, 세전이익비 등)에 의거 각 부문에 배부하고 있습니다. 바. 종속회사의 사업현황 당사는 PT.KRAKATAU POSCO FUTUREM의 지분 80%, Zhangjiagang Pohang Refractories의 지분 51%, ZHEJIANG POSCO-HUAYOU ESM CO., LTD의 지분 45.3%, POSCO FUTURE MATERIALS CANADA INC.의 지분 100%, ULTIUM CAM GP INC.의 지분 85%, ULTIUM CAM LIMITED PARTNERSHIP의 지분 85%를 보유 중입니다.[PT.KRAKATAU POSCO FUTUREM ]포스코의 인니제철소 사업파트너 PT-krakatau Steel의 자회사인 PT.Krakatau Sarana Infrastrutur사와 8:2(포스코퓨처엠 : 80%, PT.Krakatau Sarana Infrastrutur : 20%)의 비율로 지분을 투자하여 인니에 설립된 해외법인으로, 생석회를 생산하여 인도네시아 일관밀 PT-KP(PT.Krakatau Posco) 제강 공장에 공급중에 있습니다. [Zhangjiagang Pohang Refractories]중국 강소성 장가항시에 소재하며 내화재료 공급, 노재정비 작업 수행을 담당하고 있습니다.[ZHEJIANG POSCO-HUAYOU ESM CO., LTD]중국 절강성 가흥시에 소재하며 양극재 제조 및 판매를 담당하고 있습니다.[POSCO FUTURE MATERIALS CANADA INC.]캐나다 퀘백주에 소재하며 GM과 합작법인인 ULTIUM CAM LIMITED PARTNERSHIP의 지주사입니다.[ULTIUM CAM GP INC]캐나다 퀘백주에 소재하며 GM과 합작법인인 ULTIUM CAM LIMITED PARTNERSHIP의 투자관련 업무를 담당하고 있습니다.[ULTIUM CAM LIMITED PARTNERSHIP]캐나다
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 회사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상, 예측한 활동, 사건 또는 현상은, 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다. 회사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에, 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 수정할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 2024년은 EV수요 성장둔화 및 메탈가격 약세에 따른 판가 급락 등으로 어려운 경영환경이 지속되었지만, 회사는 이를 기회 삼아 고부가가치 중심의 포트폴리오 전환 및 비핵심자산의 정리를 통해 사업체질을 바꿈으로써 캐즘을 돌파해 나가기 위해 노력하였던 한해였습니다.양극재 사업부에서는 미드니켈 등 판매량이 급감한 라인에 대해 라인 전환 등을 수행하였으며, 지속적인 하이니켈 위주의 고객사 다변화 노력 덕에 2024년 전체 양극재 판매량은 전년대비 증가하는 성과를 거두었습니다. 또한 이러한 고부가가치 중심의 포트폴리오 전환 과정에서 손상차손이나 불용재고손실등을 선제적으로 인식함으로써 향후 추가적인 수익성 개선 효과를 기대할 수 있습니다. 음극재 사업부에서는 美 FEOC 적용이 2026년말까지 유예 확정되며 중국의 저가물량 공세 영향으로 판매량이 급격히 감소하였습니다. 다만, 외국계 고객사 위주로 판매량이 증가할 것으로 예상되어 향후 판매량 회복이 예상됩니다. 구 분(연결기준) 2024년 2023년 증감 EBITDA(억원) +113 영업이익(억원) 감가상각비(억원) +465 ROE(%) * EBITDA : 영업이익 + 감가상각비 2024년 EBITDA는 1,848억원으로 전년대비 113억원 증가하였습니다. 영업이익은 양극재 불용재고 평가손실 계상 등으로 전년대비 352억원 감소하였습니다. 감가상각비는 계약에 따른 증설 설비의 가동이 본격화되면서 전년대비 465억원 증가하였습니다. ROE는 저수익자산에 대한 손상차손 인식으로 2024년 당기순손익이 적자 전환하면서 전년대비 7.2%p 감소하였습니다. 3. 재무상태 및 영업실적(연결 기준) 가. 재무상태 연 결 재 무 상 태 표 제 54 기 2024년 12월 31일 현재 제 53 기 2023년 12월 31일 현재 주식회사 포스코퓨처엠과 그 종속기업 (단위: 원) 과 목 제54기 기말 제53기 기말 자 산 유 동 자 산 현금및현금성자산 기타유동금융자산 매출채권 계약자산 재고자산 기타유동자산 당기법인세자산 매각예정자산 비 유 동 자 산 장기매출채권 유형자산 사용권자산 무형자산 관계기업 및 공동기업 투자 기타비유동금융자산 투자부동산 순확정급여자산 기타비유동자산 이연법인세자산 자 산 총 계 부 채 유 동 부 채 매입채무 계약부채 단기차입금 유동성장기차입금 및 사채 기타금융부채 리스부채 기타충당부채 기타유동부채 당기법인세부채 비 유 동 부 채 장기차입금 및 사채 순확정급여채무 기타비유동금융부채 리스부채 기타충당부채 이연법인세부채 부 채 총 계 자 본 지배기업의 소유지분 자본금 자본잉여금 신종자본증권 자본조정 기타포괄손익누계액 이익잉여금 비지배지분 자 본 총 계 부 채 와 자 본 총 계 ※ 한국채택국제회계기준 작성기준에 따라 작성하였습니다.※ 제54기(당기)는 주주총회 승인 전
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연결재무제표입니다. 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다. - 제54기 자산은 전년대비 1조 5,979억원 증가한 7조9,325억원입니다. 지속적인 시설투자 영향으로 유,무형자산 등이 전년대비 1조 8,039억원 증가하였습니다. - 제54기 부채는 전년대비 8,888억원 증가한 4조 6,120억원입니다. 투자자금 조달을 위한 단기차입금과 유동성장기차입금 및 사채, 장기차입금 및 사채가 전년대비 6,660억원 증가하였습니다. - 제54기 자본은 전년대비 7,090억원 증가한 3조 3,205억을 달성하였습니다. 신종자본증권 발행을 통하여 전년대비 5,994억원 증가하였습니다. 나. 영업실적 연 결 포 괄 손 익 계 산 서 제 54 기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지 제 53 기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지 주식회사 포스코퓨처엠과 그 종속기업 (단위: 원) 과 목 제 54기 제 53기 매출 매출원가 매출총이익 일반관리비 판매및물류비 영업이익 기타수익 기타비용 지분법손익 금융수익 금융비용 법인세비용차감전순이익 법인세비용(수익) 당기순이익 당기순이익의 귀속: 지배기업의 소유주에 귀속될 당기순이익 비지배지분에 귀속될 당기순이익 기타포괄손익 후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목: 순확정급여부채(자산)의 재측정요소 지분법이익잉여금 해외사업환산손익 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가이익 후속적으로 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목: 지분법자본변동 해외사업환산손익 총포괄이익 총포괄이익의 귀속: 지배주주지분 비지배지분 지배기업 지분에 대한 주당순이익 ※ 한국채택국제회계기준 작성기준에 따라 작성하였습니다.※ 제54기(당기)는 주주총회 승인 전 연결재무제표입니다. 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다. [부문별 영업실적 분석] (단위:억원) 구분 부문 제 54기 제 53기 증감율 금액 비중 금액 비중 금액 비중 매출 기초소재 내화물 제조정비 라임케미칼 에너지소재 전사 매출 영업이익 기초소재 내화물 제조정비 +25.4% 라임케미칼 에너지소재 전사 영업이익 * 이차전지소재부문 실적은 정보유출 우려 등을 감안, 양,음극재 통합표기※ 제54기(당기)는 주주총회 승인 전 연결재무제표입니다. 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다.- 내화물 제조정비부문은 외부 고객사의 플랜트 보수물량 감소 등으로 매출이 전년대비 341억원 감소하였으나, 영업이익은 내화물 저가 원료 사용 확대 등으로 인해 전년대비 35억이 증가하였습니다. - 라임케미칼 부문은 상반기 주요 고객사의 고로 개수로 판매량이 줄어들며 매출이 전년대비 40억원 감소하였으며, 영업이익은 케미칼제품 마진 축소 등으로 전년대비 135억원이 감소하였습니다. - 에너지소재 부문은 고부가가치 중심 포트폴리오 전환의 일환으로 하이니켈 양극재 판매가 증가하며 전체 양극재의 판매량이 증가하였으나, 리튬 등 메탈가격이 급락하였으며 美 FEOC 적용 유예로 인한 중국산 저가 물량 공세 영향으로 음극재 판매량이 감소하며 매출이 전년대비 1조 219억원 줄어든 2조 3,399억원의 매출을 기록하였습니다. 영업이익은 메탈가격 약세 속에 원재료 구매-투입 시점간 래깅효과와 불용재고 손실 인식 등으로 전년대비 252억원이 감소하였습니다. 다. 신규/중단사업 당사는 2020년 (주) OCI와 합작법인인 피앤오케미칼을 설립하여 제철 부산물(COG)을 활용한 화학분야(과산화수소)로의 사업 확장 및 음극재 핵심부원료 내재화 통한 공급 안정성 확보를 추진하였습니다. 이를 위해 당사는 합작법인에 2020년에 약153억원, 2021년에 약 270억원, 2022년에 약 114억원 등 현재까지 총 약 537억원의 자본을 납입하였습니다. 하지만 음극재 핵심부원료는 예상보다 필요량이
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줄어들 것으로 보이고, 과산화수소는 인도 및 동남아의 공급과잉 장기화로 인해 합작법인 적자 누적 예상되어 2024년 8월 합작파트너사인 (주) OCI에게 회사보유 지분을 약 537억원에 매각하기로 하였습니다. 라. 환율변동 영향 당사는 국제적으로 영업활동을 영위하여 기능통화와는 다른 통화로 표시된 거래를 하고 있어 환율변동 위험에 노출되어 있습니다. 당사의 환율변동위험에 노출되어 있는 주요 통화는 USD 등이 있습니다. (단위 : 각 통화별 기말환율) 구 분 당기말 전기말 변동 변동률 USD EUR JPY CNY 보고기간말 현재 보유하고 있는 외화표시 화폐성자산 및 화폐성부채의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 당기말 전기말 자산 부채 자산 부채 USD EUR JPY CNY 당기말과 전기말 현재 각 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 세전손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 당기말 전기말 10%상승 10%하락 10%상승 10%하락 USD EUR JPY CNY 당사는 영업활동에서 발생하는 환율변동 위험을 최소화하기 위해 수출입 등의 경상거래, 예금, 차입 등의 자금거래시 입금 및 지출통화를 일치시키는 것을 원칙으로 해서 환노출을 최소화하고 있습니다. 마. 자산손상 연결회사는 매 보고기간말 자산의 손상징후를 검토하고 있으며, 손상징후가 있을 경우 자산의 회수가능액과 장부가액을 비교하여 손상검사를 수행합니다. 자산의 회수가능액은 독립된 외부평가기관에서 수행한 자산의 사용가치 평가결과 및 감정평가 결과에 기초하여 산정하고 있으며, 자산의 장부금액이 회수가능액을 초과할 때 그 차이를 손상차손으로 인식합니다 회사는 연결기준 유형자산 및 무형자산 관련 자산 손상을 인식하였습니다. 유형자산손상차손은 3,210억원, 무형자산손상차손은 3억원 각각 인식하였습니다. 4. 유동성 및 자금조달과 지출 가. 유동성 현황 차입금을 제외한 영업관련 금융부채의 경우 구매 후 최장 3개월(통상 2개월 이내) 이내에 결제하는 것을 원칙으로 하고 있어, 비유동부채를 제외한 모든 금융부채의 만기는 2개월 이내입니다. 월별 지급될 자금을 상회하는 현금및현금성자산 등을 보유함으로써 유동성을 관리하고 있습니다. 당사는 재고자산 비중이 높을 수 있는 산업의 특성상 당좌비율을 통해 유동성 비율을관리하고 있습니다. (단위 : 억원) 제54기 제53기 제52기 당좌비율(= (① + ②) / ③) 0.8배 1.0배 1.1배 ① 현금 및 현금성 자산 총액 ② 매출채권 ③ 유동부채 ※ 현금 및 현금성 자산 총액 = 현금및현금성자산 + 당기손익 공정가치 측정 금융자산 + 단기금융상품 당기 당좌비율은 0.8배로 평년의 1.0배 수준을 소폭 하회하나, 회사의 우수한 대외 신인도에 기반한 외부자금 조달능력 등을 감안할 때 향후 1년 기간내 회사의 유동성 위험이 발생할 가능성은 낮을 것으로 판단하고 있습니다. 연결실체의 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 보통예금 및 당좌예금 정기예금 기타현금성자산 합 계 연결실체의 기타유동금융자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 당기손익-공정가치측정금융자산 상각후원가측정금융자산 : 단기금융상품 단기대여금 미수금 미수수익 예치금(주1) 금융리스채권 소 계 합 계 (주1) 당기말과 전기말 현재 각각 210,505천원과 천원의 예금이 정부수탁과제와 관련하여 용도가 제한되어 있습니다. 나. 자금 조달과 지출 2024년말 기준 최근 3년간 사채발행 현황은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원, %) 발행회사 증권종류 발행방법 발행일자 권면(전자등록)총액 이자율 만기일 ( 주)포스코퓨처엠 회사채(녹색채권) 공모 ( 주)포스코퓨처엠 회사채(녹색채권) 공모 (주)포스코퓨처엠 회사채(녹색채권) 공모 (주)포스코퓨처엠 회사채(녹색채권) 공모 (주)포스코퓨처엠 회사채(녹색채권) 공모 (주)포스코퓨처엠 회사채(녹색채권) 공모 (주)포스코퓨처엠 회사채(녹색채권) 공모 (주)포스코퓨처엠 회사채(녹색채권) 공모 (주)포스코퓨처엠
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회사채 사모 ㈜포스코퓨처엠 회사채(녹색채권) 공모 ㈜포스코퓨처엠 회사채 공모 ㈜포스코퓨처엠 회사채(녹색채권)* 사모 ㈜포스코퓨처엠 신종자본증권 사모 합 계 상기 모든 사채는 부채비율 300% 이하로 유지 조건이 있으며, 불성실한 이행으로 인하여 손해를 발생시킨 때에는 배상의 책임이 있습니다. 조달조건의 변동 또는 조기상환의무는 없습니다.* 2023.09.27에 발행한 회사채는 상환 완료하였습니다. *2024.08.28에 발행한 회사채(녹색채권) 은 상환 완료하였습니다. (1) 연결실체의 차입금 및 사채 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유동 단기차입금 유동성장기차입금 유동성사채 차감 : 사채할인발행차금 소 계 비유동 장기차입금 차감 : 현재가치할인차금 사채 차감 : 사채할인발행차금 소 계 합 계 (2) 연결실체의 단기차입금의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 차입처 최장 만기일 연이자율 당기말 전기말 원화대출 한국산업은행 등 외화대출 신한은행 등 소 계 합 계 (3) 연결실체의 유동성장기차입금의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 차입처 만기일 연이자율 당기말 전기말 원화대출 한국수출입은행 한국산업은행 외화대출 합 계 (4) 연결실체의 사채의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 회 차 만기일 액면이자율 금 액 당기말 전기말 유동성사채 공모사채 사채할인발행차금 소 계 비유동사채 공모사채 외화사모사채 사채할인발행차금 소 계 합 계 (5) 연결실체의 장기차입금의 상세내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 차입처 최장 만기일 액면이자율 금 액 당기말 전기말 원화대출 한국수출입은행 신한은행 한국산업은행 농협은행 우리은행 외화대출 BNP파리바은행 중국은행 중국농업은행 중국광대은행 DBS은행 유동성대체 현재가치할인차금 합 계 다. 자금지출에 관한 사항 당사의 현금은 전 사업부문의 영업활동을 통하여 6,709억원이 유입되었고,시설 투자로 인한 유형자산 취득 등의 투자활동을 통하여 1조 8,104억원이 유출되었습니다. 또한, 차입금 조달 등의 재무활동을 통하여 1조 3,754억원이 유입되었습니다. (단위 : 백만원) 과 목 제 54기 당기 제 53기 전기 증 감 Ⅰ. 영업활동으로 인한 현금흐름 Ⅱ. 투자활동으로 인한 현금흐름 Ⅲ. 재무활동으로 인한 현금흐름 Ⅳ. 현금및현금성자산의 증가(감소)(Ⅰ+Ⅱ+Ⅲ) +120,559 Ⅴ. 기초 현금및현금성자산 +108,199 Ⅵ. 현금및현금성자산의 환율변동효과 +25,879 Ⅶ. 기말 현금및현금성자산(Ⅳ+Ⅴ+Ⅵ) +254,637 5. 부외거래가. 우발상황 당기말 현재 연결실체가 피고로 진행 중인 소송은 2건(청구금액 : 200,880천원)입니다. 주요 소송사건은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 계류법원 원 고 피 고 사건내용 소송가액 진행상황 서울남부지방법원 이정하 당사 운송대금 청구 기일 추후 지정 대구지방법원 포항지원 영진엔지니어링 주식회사 당사 공사대금 청구 기일 추후 지정 당기말 현재 계류중인 소송사건에 대하여 현재로서는 최종 결과를 합리적으로 예측할 수 없어 이러한 소송의 결과가 미치는 영향을 연결재무제표에 반영하지 않았습니다. (2) 연결실체가 타인으로부터 제공받은 담보 및 보증의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 제공자 내 용 금 액 지급보증 서울보증보험 계약이행 및 하자이행 보증금 나 . 약정사항 종속기업인 PT.KRAKATAU POSCO FUTUREM은 PT.Krakatau Posco와 연간 208,496톤의 생석회 및 38,116톤의 분석회석 판매계약을 체결하였습니다. 또한 PT.KRAKATAU POSCO FUTUREM이 동 생석회 생산을 위해 제조한 설비는 PT.Krakatau POSCO의 사용권자산으로 분류되어, 연결실체는 26,786,529천원(USD 18,222천)의 금융리스채권을 계상하였습니다. (2) 보고기간 말 현재 연결실체가 금융기관과 맺고 있는 약정사항은 다음과 같습니 다. (단위: 천원, 천USD, 천CNY, 천CAD) 금융기관 내 역 한도금액 실행액
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우리은행 구매전용카드(대출한도) 상생파트너론 일중대출 기타외화지급보증 USD 210 USD 203 무역금융 시설대 국민은행 포괄외화지급보증(신용장) 무역금융 농협은행 무역금융 시설대 신한은행 시설대 무역금융 한국수출입은행 수출성장자금 수출촉진자금 수출촉진자금 해외투자자금 시설대 구매자금 한국산업은행 시설대 미즈호은행 일반대,무역금융 MUFG은행 일반대,무역금융 SMBC은행 일반대,무역금융 BNP파리바은행 무역금융, 매출채권 팩토링 SC제일은행 일반대,무역금융 매출채권 팩토링 중국은행 무역금융 HSBC은행 무역금융 운전자금 크레디아그리콜은행 일반대,무역금융 중국공상은행 무역금융 ING은행 무역금융 씨티은행 무역금융 SG은행 무역금융 DBS은행 외화대출 중국농업은행 해외투자자금(신디케이트론) USD 9,600 BNP파리바은행 해외투자자금(신디케이트론) 중국은행 해외투자자금(신디케이트론) 중국광대은행 해외투자자금(신디케이트론) USD 7,200 RBC은행 외화시설자금대출 합계 (3) 연결실체는 Inner Mongolia Sinuo New Material Technology Co.,Ltd. 증자 계약에서 연결실체의 보유 지분에 대하여 Inner Mongolia Sinuo New Material Technology Co.,Ltd. 최대주주인 국민기술 주식유한회사와 풋콜옵션을 체결하였습니다. 연결실체는 약정된 행사기간 동안 약정된 상황 하에서 약정된 행사가격으로 풋옵션을 행사할 수 있습니다. 국민기술 주식유한회사는 증자 이후 3년간 연결실체가 의무매입수량 총 1천톤을 달성하지 못할 경우에 한해서 연결실체 최초 지분매입시 지불가격에 상응하는 가격으로 콜옵션을 행사할 수 있으며, 이로 인해 연결실체는 보유지분율감소와 더불어 이사회 선임권이 박탈될 수 있습니다.또한, 위 옵션으로 인해 파생상품자산을 계상하고 있습니다.(주석 4, 11 참조)(4) 연결실체는 GM Battery Raw Materials Corporation(이하 GM)과의 GP Shareholders Agreement에 의하여 본 계약 서명일로부터 2년째 되는 날 이전에 산업 기술의유출 방지 및 보호에 관한 법률에 따라 사업장, 공급계약 및 기술 승인과 관련하여 무조건적인 국가 핵심기술 수출 승인을 취득하지 않은 경우, GM은 연결실체에 지분 전부(GM이 보유한 ULTIUM CAM GP INC. 및 ULTIUM CAM LIMITED PARTNERSHIP)를 매각할 수 있으며, GM은 본 계약 서명일로부터 27개월째 날까지 이러한 풋옵션 행사가 가능합니다. GM이 풋옵션 행사시 연결실체는 (i) GM의 지분 공정시장가액 또는 (ii) GM이 매각 마감 전에 수행한 자본 출자 총액의 125% 중 더 큰 금액으로 GM의 지분을 즉시 구매해야 합니다. 당기 중 연결실체는 수출 승인을 취득하였으며, 이에 따라 위 옵션과 관련된 기타금융부채 및 기타자본조정을 환입하였습니다. (주석 4, 19, 28 참조)(5) 연결실체는 GM Battery Raw Materials Corporation(이하 GM)과의 GP Shareholders Agreement에 의하여 ULTIUM CAM LIMITED PARTNERSHIP에 추가출자의무를 보유하고 있습니다. 당기말 현재 연결실체는 2026년까지 캐피탈콜(CapitalCall)방식으로 잔여약정금액 USD 749,595천을 추가 출자할 예정입니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 - 연결회사의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회('IASB')가 발표한 기준서와 해석서 중 대한민국이 채택한 내용을 의미합니다.- 한국채택국제회계기준은 재무제표 작성시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. - 자세한 사항은 [Ⅲ.재무에 관한 사항 3. 연결재무제표 주석 2. 재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책]을 참조 하시기 바랍니다. 나. 환경 및 종업원 등에 관한 사항 당사는
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기후위기 대응과 환경에 미치는 영향을 최소화하기 위해, 최고 의사결정기구가 참여하는 탄소감축 및 환경경영 거버넌스를 구축하여 운영하고 있으며, 환경정책에 따라 오염물질 저감을 비롯한 중장기 관점의 실행계획을 수립하여, 목표에 기반한 성과평가 제도를 이행하고 있습니다.생물다양성 문제에 대응하기 위하여 국내 배터리 소재 분야 최초로 2022년 TNFD에 가입하였습니다. 또한 생물다양성 정책과 산림파괴 방지 정책을 신설하여 환경에 대한 당사의 책임 및 역할을 공개하였습니다. 나아가 배터리소재를 생산할 때 발생하는 탄소발자국 등 환경영향을 공개해, 양 ·음극재 모두 환경성적표지인증을 획득했습니다. 또한 2050년 탄소중립 달성을 위해 탄소중립 로드맵을 수립하였으며, 매년 대외 상황을 반영하여 지속가능경영보고서를 발간하고 있습니다. 나아가 기후변화 대응과 기후 관련 리스크 관리 및 규제대응을 위해 탄소정보공개프로젝트(CDP)에 참여하여 평가를 받고 있습니다. 다. 법규상의 규제에 관한 사항 1) 수사·사법기관의 제재현황 일자 제재기관 대상자 처벌 또는 조치내용 금전적제재금액 사유 및 근거법령 처벌 또는 조치에 대한회사의 이행현황 재발방지를 위한 회사의 대책 대구지방법원포항지원 포스코퓨처엠소속 직원 2인 산업안전보건법 위반 혐의로벌금 부과 벌금1,400만원 ○ 관계수급인 근로자 중대재해('21년 3월) 관련 도급인의 안전보건조치 소홀- 업무상과실치사 및 산업안전보건법 유죄 판결 확정, 벌금 납부 ○ 개선 조치 완료 후 고용노동부 보고, 유사개소 일제점검 및 보완조치 등 재발방지조치 완료 2) 행정기관의 제재현황 일자 제재기관 처벌 또는조치대상자 처벌 또는 조치내용 금전적 제재금액 사유 및 근거법령 처벌 또는 조치에 대한회사의 이행현황 재발방지를 위한 회사의 대책 원자력안전위원회 포스코퓨처엠 원자력안전법 위반으로 과태료 부과 과태료 400만원 ○ 방사성동위원소 사용장소에서 방사선량률 측정 미실시 - 원자력안전법 제91조 등 과태료 납부 ○ 방사선 안전관리규정 개정('24.9.30.) - 방사선량 측정 등 방사선장해 방지 조치에 관한 사항 추가 광주지방고용노동청여수지청 포스코퓨처엠 산업안전보건법 위반으로 과태료 부과 과태료 2,020만원 ○ 관리감독자 업무 일부 미수행 등 9건 - 산업안전보건법 제16조 제1항 등 과태료 납부 ○ 시정사항에 대한 증빙자료(조치결과서) 제출('24.11.7.) 대구지방환경청 포스코퓨처엠 화학물질관리법 위반으로 행정처분(개선명령) ○ 유해화학물질 영업 변경허가 미이행 - 화학물질관리법 제28조제5항 개선완료 ○ 관청대응 : 개선명령 이행보고서 제출○ 재발방지 [프로세스] 전사 차원 화학물질 구매 프로세스 강화 (12.5) - 내용: 신규 원료 및 제품(소싱품) 구매요청시 안전환경 사전검토 - 대상 : 화학물질 구매요청부서 및 구매부서 * EP 게시판 공지 및 팝업창 안내 (12.6) [교육] 화학물질 구매 프로세스 강화에 따른 교육 실시 (12.12) - 대상 : 원료구매1그룹, 설비자재구매그룹 [시스템] 사내 화학물질 관리 시스템 도입 검토 ('26년 상반기 구축 완료 예정) 대구지방환경청 포스코퓨처엠 화학물질관리법 위반으로 과태료 부과 과태료 480만원 ○ 화학물질 확인명세서 미제출 - 화학물질관리법 제9조제1항 과태료 납부 ○ 관청대응 : 화학물질 확인명세서 즉시제출○ 재발방지 [프로세스] 전사 차원 화학물질 구매 프로세스 개선 진행 중 - 내용: 신규 원료 및 제품(소싱품) 구매요청시 안전환경 사전검토 - 대상 : 화학물질 구매요청부서 및 구매부서 [시스템] 사내 화학물질 관리 시스템 도입 검토 ('26년 상반기 구축 완료 예정) 세종시청 포스코퓨처엠 대기환경보전법 위반으로 행정처분(경고) 및 과태료 부과 과태료 160만원 ○ 대기방지시설에 딸린 기계 · 기구류 훼손 방치 - 대기환경보전법 제31조제1항제4호 과태료 납부 ○ 관청대응 : 방지시설 및 기계기구류 정상가동 조치○ 재발방지 [교육] 대수리 후 아크릴 커버 덮개 상부 상태 확인 교육(직영/협력사) [프로세스] 정비 작업 종료 후
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가동 전 정상상태 확인 절차 추가(직영) [점검] 지적된 소성로 상부 커버 상태 전수 조사(142개소 확인) [점검] 안전환경그룹 환경설비 체크리스트 추가 및 점검 대구지방환경청 포스코퓨처엠 폐기물관리법 위반으로 폐기물처리 조치명령 ○ 폐기물 보관기준 위반 - 폐기물관리법 제13조 개선완료 ○ 관청대응 : 폐기물처리 조치 이행 결과 보고서 제출○ 재발방지 [시스템] Allbaro 시스템에 인계서 첨부 [점검] 사업장 내 발생 폐기물 용출시험 분석 주기적 실시 [설비개선] 신규폐기물 보관창고 증설 (舊 휘닉스소재 장소) [교육] 폐기물관리법 및 신규폐기물 보관창고에 대한 교육 (04.24, 04.29) 영산강유역환경청 포스코퓨처엠 대기환경보전법 위반으로 행정처분(개선명령) ○ 대기오염물질 배출허용기준 초과(먼지) - 대기환경보전법 제33조 개선완료 ○ 관청대응 : 개선명령 이행보고서 제출○ 재발방지 [표준] 승온작업시 적정 공기비 유지 및 작업표준 반영 [교육] 소성로(RK,SK) 수리후 승온작업시 TMS 운영관리 방안 관련 교육 및 TMS 운영관리 매뉴얼 재배포 (대상 : 라임공장 교대 운전원).1.23) 영산강유역환경청 포스코퓨처엠 화학물질관리법 위반으로행정처분(경고) 및 과태료 부과 과태료480만원 ○ 유해화학물질 취급 도급신고 미이행 - 화학물질관리법 제31조 제1항 과태료 납부 ○ 관청대응 : 도급신고서 즉시 제출○ 재발방지 [교육] 도급신고 관련 유관부서 안내('24.04.05) [관리] 도급 발생 시 마다 신고 실시 및 만료일에 따른 업무 스케줄링(지속) - 포스코GYR테크, 포스코GY솔루션, 신방기업 등 라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 - 회사는 외환위험 변동성 등에 대응하기 위하여 외화차입금에 대한 통화스왑, 옵션, 파생금융상품을 이용하고 있습니다.파생상품계약과 관련하여 재무제표에 반영된, 당기 및 전기 파생상품의 손익 내역은 아래와 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 제 54기 당기 제 53기 전기 파생상품평가이익 파생상품평가손실 파생상품거래이익 파생상품거래손실 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 이루어지고 있습니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 문서화된 정책, 외환위험, 이자율위험, 신용위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 문서화된 정책을 검토하고 승인합니다.당사의 환위험 관리와 관련한 정책 방향은 Natural hedge로써, 외화수입을 외화지출에 우선 충당하는 것입니다. Natural hedge 후 잔여 과부족에 대해서는 통화스왑 등 파생상품 체결 및 매출채권 할인 등을 통해 환위험을 관리하고 있습니다. 이러한 환위험 관리 정책에 따라 환위험 관리를 수행하고, 외환 노출도를 축소해 나가고 있습니다. 외환거래는 실물거래에 국한하고 있으며, 투기적 거래는 금지하고 있습니다. 회사는 매출채권액을 적정 선에서 관리하고 있습니다. 아울러 결제 연기/지연 고객사에 대한 결제 독려와 담보 관리 강화를 실시하고 있고 , 부도 위험성이 높은 고객사에 대해서는 선제적 대응으로 매출채권의 부실화에 따른 위험을 최소화하고 있습니다. 또한, 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 위해 내부자금 공유 확대를 통한 외부차입 최소화, 고금리 차입금 감축, 장/단기 차입구조 개선, 고정 대 변동이자 차입조건의 적정비율 유지, 주간/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 실시, 대응방안 수립 등을 통해 이자율 변동에 따른 위험을 최소화하고 있습니다. - 당기말 현재 연결회사가 보유하고 있는 파생상품 및 위험관리 정책 추가사항은 [Ⅱ.사업의내용 5.위험관리 및 파생거래]을 참조하시기 바랍니다. 7. 공정거래 자율준수프로그램(CP) 운영 ■ 2024년 공정거래 CP 운영실적 가. CP 업무의 대외적 공신력 확보 ○ 공정거래위원회 CP 등급평가 참여(3년 연속) - 공정위 CP등급평가 AA등급 취득 나. 시스템 기반 CP 운영 ○ CP 통합관리 시스템 구축 - 공정위 CP 등급 평가 필수지표를 세부 지표로 구체화하여 실시간 계획/실적을
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관리(법무시스템 內) 및 운영 - 갑을거래 대금 지급 현황 모니터링 시스템(ERP) 운영 다. 임직원 의식 제고 ○ 고위험 부서 집중 교육 - 위험성 평가 후 고위험 부서를 선별하여대면교육 실시(7회) ○ 공정거래 문화확산을 위한 다양한 Campaign 활동전개 - 공정거래 이것만은 알자 공정위 최근 심결례를 4컷의 그림으로 쉽게표현하여 임직원 이해도 제고 - Pop up and Write : 필수 법규정 팝업 후 따라쓰기 및 서명 - 자율준수 편람 외 공정거래 핸드북 제작 및 배포 ○ 자율준수협의회 내실화 - 업무관련성, 부서별 Risk 수준 등을고려하여 자율준수협의회 소속 부서 조정 - 자율준수 실천리더 역량강화를 통한 부서별자체 교육프로그램운영 - 자율준수협의회 소속 부서, 임직원 대상 포 상 확대 ○ 공정거래 Risk 점검 - 하도급대금지급 모니터링 시스템을 활용한 점검 - 납품단가 연동제, 부당특약, 기술자료요구 등 점검 - 체크리스트를 활용한 공정거래 위험성평가 실시(분기 1회) ○ 공정거래 CP 효과성 평가 - 임직원 대상 CP 운영에 대한 만족도 조사실시 및 VOC 수렴 -CP 운영 전반에 대한 만족도 90점(작년 동일) -컴플라이언스 섹션 주관 대면교육 확대 VOC 증가 라. '25년 CP 운영 시 보완 사항 ○ 경영층 참여 CP 활동 확대(공정위 권고사항) ○ 자율준수편람의 홍보 강화 및 활용도 제고(임직원 VOC) ○ 공정거래 대면교육 강화(임직원 VOC) 8. 2025년 경영목표 2025년은 여전히 전 세계적인 경기 침체가 지속되며, 이차전지 시장 역시 리튬, 니켈등 원료에서부터 EV 시장에 이르기까지 이차전지 산업 생태계 전반에 걸친 회복기를 가늠하기 어려운 상황이 예상됩니다. 그러나, 친환경 저탄소 메가트렌드에 따른 EV전환은 구조적인 산업변화로서 장기적인 성장성은 지속될 것으로 예상되고, 원료 및 시장 강대국들이 주도하고 있는 글로벌 공급망 재편은 오히려 우리에게 새로운 기회를 제공할 수 있습니다. 위기 속에는 언제나 기회가 있듯이, 어려운 경제 상황 속에서도 흔들리지 않고 지속적인 성장을 이끌어내기 위해 다음과 같은 경영활동을 추진해 나가겠습니다. 첫째, 에너지소재사업은 제품/판매/제조 경쟁력 강화로 Chasm기를 극복하고 돌아오는 시장성장기 도약의 기반을 구축하겠습니다. 염가형에서 프리미엄 제품까지 제품 포트폴리오를 확대하여 시장수요에 적기 대응하고, 중국견제 정책 속 전략고객 확보를 통해 Chasm기 사업기회 확대를 추진하겠습니다. 또한 지속적인 품질향상 공정혁신 기반의 생상성 향상으로 수익성을 지속적으로 개선해 나가겠습니다. 둘째, 기초소재사업은 본원사업 내실화를 통해 고부가가치 사업 실현에 주력하겠습니다. 내화물 원가경쟁력 강화를 위하여 신예화공장 최대생산체제 운영을 통해 제조원가를 10% 절감하도록 하겠습니다. 또한, 동남아시아 석유화학 플랜트공사, 양회용 내화물 신규시장을 개척하여, POSCO 외 시장확대를 위해 노력하겠습니다. 탈활용 해수수마그의 라인업 확대를 통해 전년 대비 14% 판매 증대와 고부가가치 사업으로 전환을 실현하도록 하겠습니다. 셋째, 안전을 최우선 가치로 삼고, 조직 효율화 및 조직문화 혁신을 통해 지속가능한 성장과 발전을 위해 끊임없이 노력하겠습니다. 임직원과 공급사를 포함한 모든 이해관계자의 생명과 안전을 최우선 가치로, 기본의 실천을 통해 한 건의 사고도 없는 무재해 사업장을 실현토록 하겠습니다. 기업의 공급망 관리 책임 강화 추세에 발맞춰 핵심 공급사 관리 고도화를 통해 구매 경쟁력을 갖춰 지속 성장의 기반을 굳건히 다지겠습니다. 또한, 경영환경 및 사업 특성에 적합한 조직 효율화 및 조직 문화 혁신을 추진하고, 외부 우수인재 영입 및 내부직원역량 향상과 동기부여를 위한 성과보상 제도를 통해 지속성장할 수 있는 기반을 구축하겠습니다.
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II. 투자활동으로 인한 현금흐름 1. 투자활동으로 인한 현금유입액 단기금융상품의 처분 당기손익-공정가치측정금융자산의 처분 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 처분 대여금의 회수 보증금의 감소 예치금의 감소 유형자산의 처분 무형자산의 처분 정부보조금의 수령 보험금의 수령 2. 투자활동으로 인한 현금유출액 단기금융상품의 취득 당기손익-공정가치측정금융자산의 취득 기타비유동자산의 취득 대여금의 증가 보증금의 증가 예치금의 증가 유형자산의 취득 무형자산의 취득 사용권자산의 취득 연결범위변동으로 인한 현금감소 관계기업투자주식의 취득 Ⅲ.재무활동으로 인한 현금흐름 1. 재무활동으로 인한 현금유입액 차입금의 증가 사채의 발행 신종자본증권 발행 종속기업의 유상증자 2. 재무활동으로 인한 현금유출액 차입금의 상환 사채의 상환 배당금의 지급 리스부채의 감소 Ⅳ. 현금의 증감(Ⅰ+Ⅱ+Ⅲ) Ⅴ. 기초의 현금 Ⅵ. 현금및현금성자산의 환율변동효과 Ⅶ. 기말의 현금및현금성자산 별첨 주석은 본 연결재무제표의 일부입니다. 주석 제 54 기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지 제 53 기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지 주식회사 포스코퓨처엠과 그 종속기업 1. 일반 사항 주식회사 포스코퓨처엠(이하 "지배기업")과 그 종속기업(이하 지배기업과 종속기업을"연결실체")은 내화물의 제조, 판매, 시공 및 보수, 각종 공업로의 설계, 제작 및 판매,석회제품 등의 제조 및 판매 등을 목적으로 1971년 설립되었으며, 1994년에 삼화화성(주)를 흡수합병하였으며, 2010년 음극재 사업 인수, 2019년 양극재의 생산과 판매 등의 사업을 주목적으로 설립된 (주)포스코ESM을 흡수합병하였습니다. 지배기업은 2001년 중 주식을 코스닥시장에 상장하였고, 2019년 중 유가증권시장으로 전환하였습니다. 지배기업은 2023년 3월 20일 정기주주총회결의를 통해 상호를 주식회사 포스코케미칼에서 주식회사 포스코퓨처엠으로 변경하였습니다. 당기말 및 전기말 현재 연결실체의 주주현황은 다음과 같습니다. 주주명 당기말 전기말 주식수(주) 지분율(%) 주식수(주) 지분율(%) 포스코홀딩스(주) 기타 합 계 1.1 종속기업 현황 당기말 및 전기말 현재 연결실체의 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다. 종속기업 소재지 당기말 지배지분율 전기말 지배지분율 결산월 업종 인도네시아 12월 생석회 및 경소백운석생산 판매 중국 12월 산업용로재 정비 및 내화물 품질검수 (주)피앤오케미칼 (주1) 한국 12월 과산화수소 생산 판매 중국 12월 양극재 생산 판매 캐나다 12월 지주회사 캐나다 12월 투자 캐나다 12월 양극재 생산 판매 (주1) 당기 중 이사회를 통하여 종속기업으로 회계처리하였던 (주)피앤오케미칼에 대한 지분 전량을 비지배주주인 (주)OCI에 매각하기로 결정하고, 관련 자산을 매각예정자산으로 대체하였습니다. 한편, 당기 중 주요 의사결정에 대한 결의요건이 변경되어, 소유지분율이 과반수 이상이나 주요 의사결정에 대하여 공동지배력을 보유하고, 당사자들이 약정의 순자산에대한 권리를 보유하고 있다고 판단하여 공동기업으로 재분류하였습니다. (주2) 연결실체는 소유지분율이 50% 미만이나 주주간 협약과 실질지배력에 대한 추가적인 사실과 상황을 고려하여 종속기업으로 분류하였습니다. 1.2 종속기업 관련 재무정보 요약연결대상 종속기업의 내부거래 제거 전 당기 및 전기의 요약재무상태표와 요약포괄손익계산서는 다음과 같습니다. (당기) (단위: 천원) 구 분 자산 부채 자본 매출 당기순이익(손실) (주)피앤오케미칼 (주1) (주1) 공동기업으로 분류되기 전까지의 손익 정보를 반영하였습니다. (전기) (단위: 천원) 구 분 자산 부채 자본 매출 당기순이익(손실) (주)피앤오케미칼 2. 재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책 다음은 연결재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 주석 2.22에서 설명하고 있는 회계정책의 변경을 제외하고 당기 및 비교표시된 전기의 연결재무제표는 동일한 회계정책을 적용하여 작성되었습니다. 2.1 연결재무제표 작성기준연결실체의
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연결재무제표는 '주식회사 등의 외부감사에 관한 법률'에 따라 제정된 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 연결재무제표는 금융상품 등 아래 회계정책에서 별도로 언급하고 있는 사항을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다. 본 연결재무제표는 원화로 표시되어 있으며, 다른 언급이 있는 경우를 제외하고는 천원 단위로 표시되어 있습니다. 2.2 연결기준연결재무제표는 매 회계연도 12월 31일 현재 지배기업 및 종속기업의 재무제표로 구성되어 있습니다. 지배력은 피투자자에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고 피투자자에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미치는 능력이 있을 때 획득됩니다. 구체적으로 연결실체가 다음을 모두 갖는 경우에만 피투자자를 지배합니다. - 피투자자에 대한 힘(즉 피투자자의 관련활동을 지시하는 현재의 능력을 갖게 하는 현존 권리) - 피투자자에 대한 관여로 인한 변동이익에 대한 노출 또는 권리 - 투자자의 이익금액에 영향을 미치기 위하여 피투자자에 대하여 자신의 힘을 사용 하는 능력 피투자자의 의결권의 과반수 미만을 보유하고 있는 경우 연결실체는 피투자자에 대한 힘을 갖고 있는지를 평가할 때 다음을 포함한 모든 사실과 상황을 고려하고 있습니다.- 투자자와 다른 의결권 보유자 간의 계약상 약정- 그 밖의 계약상 약정에서 발생하는 권리- 연결실체의 의결권 및 잠재적 의결권연결실체는 지배력의 세 가지 요소 중 하나 이상에 변화가 있음을 나타내는 사실과 상황이 있는 경우 피투자자를 지배하는지 재평가합니다. 종속기업에 대한 연결은 연결실체가 종속기업에 대한 지배력을 획득하는 시점부터 지배력을 상실하기 전까지 이루어집니다. 기중 취득하거나 처분한 종속기업의 자산, 부채, 수익 및 비용은 연결실체가 지배력을 획득한 날부터 연결실체가 종속기업을 더 이상 지배하지 않게 된 날까지 연결포괄손익계산서에 포함하고 있습니다.당기순손익과 기타포괄손익의 각 구성요소는 비지배지분이 부(-)의 잔액이 되더라도총포괄손익을 지배기업의 소유주지분과 비지배지분에 귀속시키고 있습니다. 필요한 경우 종속기업의 회계정책을 연결실체와 일치시키기 위하여 종속기업의 재무제표를 수정하여 사용하고 있습니다. 연결실체간의 거래로 인해 발생한 모든 연결실체의 자산, 부채, 자본, 수익, 비용 및 현금흐름은 전액 제거하고 있습니다. 지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 지배기업의 소유지분 변동은 자본거래로 회계처리하고 있습니다. 지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실한 경우 지배력을 상실한 날에 종속기업의 자산(영업권 포함), 부채, 비지배지분 및 자본의 기타 항목을 제거하고 그에 따른 손익을 당기손익으로 인식하고 있습니다. 이전의 종속기업에 대한 잔여 투자는 공정가치로 인식하고 있습니다. 2.3 사업결합 및 영업권 사업결합은 취득법을 적용하여 회계처리하고 있습니다. 취득원가는 취득일의 공정가치로 측정된 이전대가와 피취득자에 대한 비지배지분 금액의 합계로 측정하고 있습니다. 각 사업결합에 대해 취득자는 피취득자에 대한 비지배지분을 공정가치 또는 피취득자의 식별가능한 순자산 중에 비지배지분의 비례적지분으로 측정하고 있으며 취득관련원가는 발생시 비용으로 처리하고 있습니다. 연결실체는 취득일에 식별가능한 취득 자산과 인수 부채를 취득일에 존재하는 계약조건, 경제상황, 취득자의 영업정책이나 회계정책 그리고 그 밖의 관련조건에 기초하여 분류하거나 지정하고 있습니다. 단계적으로 이루어지는 사업결합의 경우 취득자는 이전에 보유하고 있던 피취득자에대한 지분을 취득일의 공정가치로 재측정하고 그 결과 발생하는 공정가치와 장부금액과의 차이를 당기손익에 반영하고 있습니다. 취득자가 피취득자에게 조건부 대가를 제공한 경우 동 대가는 취득일의 공정가치로 측정하여 이전대가에 포함하고 있으며 자산이나 부채로 분류된 조건부 대가의 후속적인 공정가치 변동은 기업회계기준서 제1109호에 따라 당기손익이나 기타포괄손익으로 인식하고 있습니다. 또한 자본으로 분류된 조건부 대가는 재측정하지 않고 정산시 자본내에서 회계처리하고 있습니다. 조건부
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대가가 기업회계기준서 제1109호의 적용범위에 해당되지 않는 경우 적절한 기업회계기준서에 따라 측정하고 있습니다. 영업권은 이전대가와 비지배지분 금액 및 이전에 보유하고 있던 지분의 합계액이 식별가능한 취득 자산과 인수 부채의 순액을 초과하는 금액으로 측정하고 있습니다. 취득한 순자산의 공정가치가 이전대가 등의 합계액을 초과하는 경우 연결실체는 모든 취득 자산과 인수 부채를 정확하게 식별하였는지에 대해 재검토하고 취득일에 인식한 금액을 측정하는 데 사용한 절차를 재검토하고 있습니다. 만약 이러한 재검토 후에도 여전히 이전대가 등의 합계액이 취득한 순자산의 공정가치보다 낮다면 그 차익을 당기손익으로 인식하고 있습니다. 최초 인식 후 영업권은 취득원가에서 손상차손누계액을 차감한 가액으로 계상하고 있습니다. 손상검사 목적상 사업결합으로 취득한 영업권은 사업결합으로 인한 시너지효과의 혜택을 받게 될 것으로 기대되는 각 현금창출단위나 현금창출단위집단에 취득일로부터 배분되며 이는 배분대상 현금창출단위나 현금창출단위집단에 피취득자의 다른 자산이나 부채가 할당되어 있는지와 관계없이 이루어집니다. 영업권이 배분된 현금창출단위 내의 영업을 처분하는 경우 처분되는 영업과 관련된 영업권은 처분손익을 결정할 때 그 영업의 장부금액에 포함하며 현금창출단위 내에 존속하는 부분과 처분되는 부분의 상대적인 가치를 기준으로 측정하고 있습니다. 2.4 관계기업투자관계기업은 지배기업이 유의적인 영향력을 보유하는 기업입니다. 유의적인 영향력은피투자자의 재무정책과 영업정책에 관한 의사결정에 참여할 수 있는 능력이지만 그러한 정책의 지배력이나 공동지배력은 아닙니다.연결실체는 관계기업 투자에 대하여 지분법을 적용하여 회계처리하고 있습니다. 관계기업 투자는 최초 취득원가로 인식되며, 취득일 이후 관계기업의 순자산변동액 중 연결실체의 지분 해당액을 인식하기 위하여 장부금액을 가감하고 있습니다. 관계기업과 관련된 영업권은 해당 투자자산의 장부금액에 포함되며 상각 또는 별도의 손상검사를 수행하지 아니하고 있습니다.관계기업의 영업에 따른 손익 중 연결실체의 지분 해당분은 연결포괄손익계산서에 직접 반영되며, 관계기업의 순자산변동이 자본에서 발생하는 경우에는 연결실체의 지분해당분을 자본에 반영하고 적용가능한 경우 연결자본변동표에 공시하고 있습니다. 연결실체와 관계기업간 거래에 따른 미실현손익은 연결실체의 지분해당분만큼 제거하고 있습니다.관계기업에 대한 이익은 이연법인세효과가 차감된 후의 연결실체 지분에 해당하는 부분을 지분법이익으로 연결포괄손익계산서에 표시하고 있습니다. 관계기업의 재무제표 보고기간은 지배기업의 재무제표 보고기간과 동일하며 유사한 상황에서 발생한 동일한 거래와 사건에 대하여 연결실체와 동일한 회계정책의 적용을 위해 필요한 경우 관계기업의 재무제표를 조정하고 있습니다. 지분법을 적용할 때, 연결실체는 관계기업투자에 손상차손을 인식할 필요가 있는지 결정하기 위해 매 보고일에 관계기업투자가 손상된 객관적인 증거가 있는지 판단합니다. 만약 손상이 발생한 경우에는 관계기업의 회수가능가액과 장부금액과의 차이를 손상차손으로 하여 연결포괄손익계산서에 인식하고 있습니다. 연결실체는 관계기업에 대하여 유의적인 영향력을 상실한 날부터 지분법의 사용을 중단하며, 유의적인 영향력을 상실한 때에 이전의 관계기업에 대한 투자자산이 있다면 그 투자자산을 공정가치로 측정하고 있습니다. 유의적인 영향력 상실시 투자자산의 장부금액과 잔여지분의 공정가치 및 처분대가와의 차이는 당기손익으로 반영하고있습니다. 2.5 공동약정 둘 이상의 당사자들이 공동지배력을 보유하는 공동약정은 공동영업 또는 공동기업으로 분류됩니다. 공동영업자는 공동영업의 자산과 부채에 대한 권리와 의무를 보유하며, 공동영업의 자산과 부채, 수익과 비용 중 자신의 몫을 인식합니다. 공동기업참여자는 공동기업의 순자산에 대한 권리를 가지며, 지분법을 적용합니다. 2.6 영업부문 영업부문별 정보는 최고영업의사결정자에게 보고되는 사업부문별로 공시됩니다(주석 5 참조). 최고영업의사결정자는 영업부문에 배부될 자원과 영업부문의
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성과를 평가하는데 책임이 있으며, 전략적 의사결정을 수행하는 이사회를 최고영업의사결정자로 보고 있습니다. 2.7 유동성/비유동성 분류연결실체는 자산과 부채를 유동/비유동으로 재무상태표에 구분하여 표시하고 있습니다.자산은 다음의 경우에 유동자산으로 분류하고 있습니다. 정상영업주기 내에 실현될 것으로 예상되거나, 정상영업주기 내에 판매하거나 소비할 의도가 있다. 주로 단기매매 목적으로 보유하고 있다. 보고기간 후 12개월 이내에 실현될 것으로 예상한다. 현금이나 현금성자산으로서, 교환이나 부채 상환 목적으로의 사용에 대한 제한기간이 보고기간 후 12개월 이상이 아니다. 그 밖의 모든 자산은 비유동자산으로 분류하고 있습니다.부채는 다음의 경우에 유동부채로 분류하고 있습니다. 정상영업주기 내에 결제될 것으로 예상하고 있다. 주로 단기매매 목적으로 보유하고 있다. 보고기간 후 12개월 이내에 결제하기로 되어 있다. 보고기간 후 12개월 이상 부채의 결제를 연기할 수 있는 무조건의 권리를 가지고있지 않다. 그 밖의 모든 부채는 비유동부채로 분류하고 있습니다.이연법인세자산(부채)은 비유동자산(부채)으로 분류하고 있습니다.2.8 외화환산연결실체는 연결재무제표를 기능통화이면서 보고통화인 원화로 표시하고 있습니다. 화폐성 외화자산 및 부채는 보고기간말 현재의 기능통화 환율로 환산하고 있습니다. 이에 따라 발생하는 환산차이는 당기손익에 반영하고 있습니다. 한편, 역사적원가로 측정하는 외화표시 비화폐성항목은 최초 거래발생일의 환율을, 공정가치로 측정하는 외화표시 비화폐성항목은 보고기간말의 환율을 적용하여 인식하고 있습니다. 2.9 현금및현금성자산연결재무상태표상의 현금및현금성자산은 보통예금과 소액현금 및 취득당시 만기가 3개월 이내인 단기성예금 등으로 구성되어 있습니다. 연결현금흐름표상의 현금은 이러한 현금및현금성자산을 의미합니다.2.10 금융상품 : 최초인식과 후속측정금융상품은 거래당사자 일방에게 금융자산을 발생시키고 동시에 다른 거래상대방에게 금융부채나 지분상품을 발생시키는 모든 계약입니다.(1) 금융자산(가) 최초 인식 및 측정최초 인식 시점에 금융자산의 분류는 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 금융자산을 관리하기 위한 연결실체의 사업모형에 따라 달라집니다. 유의적인 금융요소가 포함되지 않거나 실무적 간편법을 적용하는 매출채권을 제외하고는, 연결실체는 금융자산을 최초에 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 경우가 아니라면 거래원가를 가감합니다. 유의적인 금융요소가 포함되지 않거나 실무적 간편법을 적용한 매출채권은 기업회계기준서 제1115호에 따라 결정된 거래가격으로 측정합니다. 금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하기 위해서는 현금흐름이 원리금만으로 구성(SPPI)되어야 합니다. 이 평가는 SPPI 테스트라고 하며, 개별 상품 수준에서 수행됩니다. 금융자산의 관리를 위한 연결실체의 사업모형은 현금흐름을 발생시키기 위해 금융자산을 관리하는 방법과 관련됩니다. 사업모형은 현금흐름의 원천이 금융자산의 계약상 현금흐름의 수취인지, 매도인지 또는 둘 다 인지를 결정합니다.시장의 합의나 규제에 의해 설정된 기간 프레임 내에서 금융자산을 이전하는 것이 요구되는 금융자산의 매입 또는 매도(정형화된 거래)는 거래일에 인식됩니다. 즉, 연결실체가 금융자산을 매입하거나 매도하기로 약정한 날을 의미합니다.복합계약에 내재된 파생상품은 경제적인 특성과 위험이 주계약에 밀접하게 관련되지않고, 내재파생상품과 동일한 조건인 별도의 상품이 파생상품의 정의를 충족하며, 복합계약이 당기손익-공정가치로 측정되지 않는다면 주계약으로부터 분리하여 별도의파생상품으로 회계처리합니다. 내재파생상품은 공정가치로 측정하고 공정가치의 변동을 당기손익으로 인식합니다. 현금흐름을 유의적으로 변경시키는 계약 조건의 변경이 있거나 당기손익-공정가치 측정 범주에 해당하지 않게 되는 경우에만 재평가가발생합니다. 주계약이 금융자산인 복합계약에서 내재파생상품은 분리하여 회계처리하지 않습니다. 주계약인 금융자산과 내재파생상품은 상품 전체를
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당기손익-공정가치측정금융자산으로 분류합니다. (나) 금융자산의 제거금융자산은 다음의 경우에 제거됩니다. 금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸한 경우 금융자산의 현금흐름을 수취할 계약상 권리를 양도하였거나 해당 현금흐름을 제3자에게 중요한 지체없이 지급할 계약상 의무를 부담하고 있는 경우로서 해당 자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하였거나 해당 자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 않고 이전하지도 아니하였으나 자산에 대한 통제권을 이전한 경우 연결실체가 금융자산의 현금흐름을 수취할 권리를 이전하거나 양도 계약을 체결할 때, 자산을 소유함에 따른 위험과 보상을 유지하는지를 평가합니다. 연결실체가 금융자산의 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 이전하지도 않았다면, 해당 금융자산에 지속적으로 관여하는 정도까지 그 금융자산을 계속 인식합니다. 이 경우에 연결실체는 관련된 부채를 인식합니다. 양도된 자산과 관련된 부채는 연결실체가 보유한 권리와 의무를 반영하여 측정합니다. (2) 금융자산의 손상연결실체는 당기손익-공정가치 항목을 제외한 모든 채무상품에 대하여 기대신용손실(ECL)에 대한 충당금을 인식합니다. 기대신용손실은 계약상 수취하기로 한 현금흐름과 연결실체가 수취할 것으로 예상하는 모든 현금흐름의 차이를 최초의 유효이자율로 할인하여 추정합니다. 예상되는 현금흐름은 보유한 담보를 처분하거나 계약의 필수 조건인 그 밖의 신용 보강으로부터 발생하는 현금흐름을 포함합니다. 계약자산과 매출채권 및 기타수취채권의 경우, 연결실체는 간편법을 적용하고 신용손실이 예상되는 기대존속기간에 근거하여 기대신용손실을 산출합니다. 연결실체는 차입자 특유의 미래 예상 요인과 경제적 환경을 반영하여 조정한 과거 신용손실 경험을 근거로 충당금 설정률표를 설정합니다.기타 채무상품(예. 대여금과 기타포괄손익-공정가치측정채무증권)에 대하여, 기대신용손실은 12개월 기대신용손실에 근거합니다. 12개월 기대신용손실은 보고기간말 이후 12개월 이내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실을 나타내는, 전체기간 기대신용손실의 일부입니다. (3) 금융부채 (가) 최초 인식 및 측정금융부채는 최초 인식 시점에 당기손익-공정가치측정금융부채, 사채 및 차입금, 매입채무 및 기타채무로 적절하게 분류됩니다. 모든 금융부채는 최초에 공정가치로 인식되고, 사채, 차입금 및 매입채무의 경우에는직접 관련된 거래원가를 차감합니다. 연결실체의 주요 금융부채는 사채 및 차입금, 매입채무 및 기타채무입니다. 연결실체는 공급자금융약정으로 생긴 금융부채가 매입채무의 속성 및 기능과 유사한경우 이를 연결재무상태표에서 매입채무 및 기타채무로 분류합니다. 만약 연결실체의 공급자금융약정이 정상 영업 주기내에 사용되는 운전 자본의 일부이고, 제공되는 담보 수준이 매입채무와 유사하며, 공급자금융약정으로 생긴 부채의 조건이 공급자금융약정에 해당하지 않는 매입채무의 조건과 실질적으로 다르지 않는 경우가 이에 해당합니다. 공급자금융약정으로 생긴 부채가 연결재무상태표에서 매입채무 및 기타채무로 분류되는 경우 이와 관련된 현금흐름은 현금흐름표의 영업활동에 포함됩니 다. (나) 후속측정 금융부채의 후속측정은 분류에 따라 상이합니다. ㆍ당기손익-공정가치측정금융부채당기손익-공정가치측정금융부채는 단기매매금융부채와 최초인식시 당기손익인식금융부채로 지정한 금융부채를 포함하고 있습니다. 금융부채가 단기간 내에 재매입되는 경우에는 단기매매항목으로 분류됩니다. 이 범주는 또한 기업회계기준서 제1109호에서 정의된 위험회피관계에 있는 위험회피수단으로 지정되지 않은 파생상품을 포함합니다. 또한 분리된 내재파생상품은 위험회피에 효과적인 수단으로 지정되지 않았다면 단기매매항목으로 분류됩니다. ㆍ사채 및 차입금최초인식후 이자부차입금은 유효이자율법을 이용한 상각후원가로 측정되며 관련 평가손익은 차입금이 제거되는 시점 또는 유효이자율법에 의한 상각절차를 통하여 당기손익에 반영하고 있습니다. 상각후원가는 취득시의 할인이나 할증과 유효이자율의일부인 지급되거나 수취된 수수료를
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고려하여 계상됩니다. 유효이자율에 의한 상각비는 금융원가로 당기손익에 계상하고 있습니다. (4) 금융자산ㆍ금융부채의 상계인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고 순액으로 결제하거나, 자산을 회수하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있는 경우에는 금융자산과 금융부채를 상계하고 연결재무상태표에 순액으로 표시하고 있습니다. 2.11 재고자산연결실체는 재고자산을 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 평가하고 있습니다. 순실현가능가치는 정상적인 영업과정의 예상판매가격에서 예상되는 추가완성원가와 판매비용을 차감한 가액으로 산정하고 있습니다. 재고자산의 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 현재의 장소에 현재의 상태로 이르게 하는 데 발생한 기타원가를 포함하고 있습니다. 재고자산의 원가는 이동평균법(미착품은 개별법)에 따라 결정됩니다. 2.12 유형자산 연결실체는 유형자산을 취득원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 잔액으로 표시하고 있습니다. 이러한 원가에는 자산의 인식요건을 충족한 대체원가 및 장기건설 프로젝트의 차입원가를 포함하고 있습니다. 유형자산의 주요 부분이 주기적으로 교체될 필요가 있는 경우 연결실체는 그 부분을 개별자산으로 인식하고 해당 내용연수동안 감가상각하고 있습니다. 또한, 종합검사원가와 같이 자산의 인식요건을 충족하는 경우에는 유형자산의 장부금액에 포함되어 있으며, 모든 수선 및 유지비용은 발생시점에 당기손익에 반영하고 있습니다. 연결실체는 유형자산에 대해 아래 내용연수에 따라 정액법으로 감가상각하고 있습니다. 구 분 추정내용연수 구 분 추정내용연수 건 물 15∼40년 차량운반구 4년 구 축 물 3∼40년 공구와기구 4년 기 계 장 치 2~15년 비 품 4년 연결실체는 자산의 성격을 고려한 세부 판단 기준에 따라 감가상각 시점을 결정하고 있습니다. 또한 특수한 투자건에 대해서는 합리적인 지침을 수립하여 감가상각 시점을 판단하고 있습니다. 2.13 정부보조금정부보조금은 보조금의 수취와 부수되는 조건의 이행에 대한 합리적인 확신이 있는 경우에 인식하고 있습니다. 자산관련보조금은 자산의 장부금액을 계산할 때 차감하여 표시되며, 수익관련보조금은 이연하여 정부보조금의 교부 목적과 관련된 비용에서 차감하여 표시됩니다. 2.14 투자부동산 투자부동산은 최초 인식시점에 원가로 측정되며, 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 투자부동산 중 토지를 제외한 투자부동산은 추정 경제적 내용연수동안 정액법으로 상각됩니다. 2.15 무형자산 연결실체는 개별적으로 취득한 무형자산은 취득원가로 계상하고 사업결합으로 취득하는 무형자산은 취득시점의 공정가치로 계상하며, 최초 취득 이후 상각누계액과 손상차손누계액을 직접 차감하여 표시하고 있습니다. 한편, 개발비를 제외한 내부적으로 창출된 무형자산은 발생시점에 당기손익에 반영하고 있습니다. (1) 회원권회원권은 이를 이용할 수 있을 것으로 기대되는 기간에 대하여 예측가능한 제한이 없으므로 내용연수가 비한정인 것으로 평가하여 상각하고 있지 아니합니다. 매년 손상검사를 하고 원가에서 손상차손누계액을 차감한 가액으로 표시하고 있습니다. (2) 기타의 무형자산 기타의 무형자산은 취득원가로 계상되며 5년의 추정내용연수동안 정액법으로 상각됩니다. 손상의 징후가 있는 경우 기타의 무형자산의 장부금액을 평가하여 동 금액이회수가능액을 초과하는 경우 자산의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 있습니다. (3) 개발비개발비는 취득원가로 계상되며 5년의 추정내용연수동안 정액법으로 상각됩니다. 손상의 징후가 있는 경우 개발비의 장부금액을 평가하여 동 금액이 회수가능액을 초과하는 경우 자산의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 있습니다.(4) 특허권특허권은 취득원가로 계상되며 5년의 추정내용연수동안 정액법으로 상각됩니다. 손상의 징후가 있는 경우 특허권의 장부금액을 평가하여 동 금액이 회수가능액을 초과하는 경우 자산의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키고 있습니다. 2.16 종업원급여 (1) 퇴직급여
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연결실체의 퇴직연금제도는 확정기여제도와 확정급여제도로 구분됩니다. 확정기여제도는 연결실체가 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도이며기여금은 종업원이 근무 용역을 제공했을 때 비용으로 인식됩니다. 확정급여제도는 확정기여제도를 제외한 모든 퇴직연금제도입니다. 확정급여제도의 급여원가는 예측단위적립방식을 이용하여 결정됩니다. 보험수리적손익, 순이자에 포함된 금액을 제외한 사외적립자산의 수익 및 순이자에 포함된 금액을 제외한 자산인식상한효과의 변동으로 구성된 재측정요소는 발생 즉시 기타포괄손익으로 인식하고 있으며 후속적으로 당기손익으로 재분류하지 아니하고 있습니다.과거근무원가는 다음 중 이른 날에 비용으로 인식하고 있습니다.ㆍ제도의 개정이나 축소가 발생할 때 ㆍ관련되는 구조조정원가나 해고급여를 인식할 때 순이자는 순확정급여부채(자산)에 할인율을 곱하여 결정하고 있습니다. 연결실체는 근무원가와 순확정급여부채의 순이자를 매출원가 및 판매비와관리비의 항목으로 당기손익으로 인식하고 있습니다. (2) 기타장기종업원급여 연결실체는 장기 근속 임직원에게 장기종업원급여를 제공하고 있습니다. 기타장기종업원급여는 확정급여제도와 동일한 방법으로 측정되며, 근무원가, 기타장기종업원급여부채의 순이자 및 재측정요소는 당기손익으로 인식됩니다. 이러한 부채는 매년 독립적이고 적격한 보험계리사에 의해 평가됩니다. 2.17 금융보증계약금융보증계약은 채무상품의 최초 계약조건이나 변경된 계약조건에 따라 지급기일에 특정 채무자가 지급하지 못하여 보유자가 입은 손실을 보상하기 위해 발행자가 특정금액을 지급하여야 하는 계약입니다. 연결실체가 제공한 금융보증계약은 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 후속적으로는다음 중 큰 금액으로 측정하여 '기타금융부채'로 인식됩니다. (1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'의 손상규정에 따라 산정한 손실충당금 (2) 최초인식금액에서 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'에따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액 2.18 리스 연결실체는 계약에서 대가와 교환하여, 식별되는 자산의 사용 통제권을 일정기간 이전하게 하는지를 고려하여 계약의 약정시점에, 계약자체가 리스인지, 계약이 리스를 포함하는지를 판단합니다.(1) 리스이용자연결실체는 단기리스와 소액기초자산리스를 제외한 모든 리스약정과 관련하여 사용권자산과 그에 대응되는 리스부채를 인식합니다.(가) 사용권자산연결실체는 리스개시일(즉, 기초자산이 사용가능한 시점)에 사용권자산을 인식합니다. 사용권자산은 원가로 측정하고, 후속 측정 시 원가모형을 적용합니다. 원가모형을 적용하기 위하여 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감하고, 리스부채의 재측정에 따른 조정을 반영합니다. 사용권자산의 원가는 인식된 리스부채 금액, 최초직접원가, 그리고 받은 리스 인센티브를 차감한 리스개시일이나 그 전에 지급한 리스료를포함합니다. 사용권자산은 리스기간과 다음과 같은 자산의 추정된 내용연수 중 짧은 기간에 걸쳐 정액기준으로 감가상각됩니다. 구 분 내용연수(연) 토지 3~21년 건물 및 구축물 1년 시설장치 3~12년 리스기간 종료시점에 연결실체에 기초자산의 소유권이 이전되는 경우나 사용권자산의 원가에 연결실체가 매수선택권을 행사할 것임이 반영되는 경우, 감가상각은 자산의 기초자산의 추정된 내용연수를 사용하여 계산됩니다. 연결실체는 사용권자산에 대한 손상 검토를 수행합니다. (나) 리스부채리스 개시일에, 연결실체는 리스기간에 걸쳐 지급될 리스료의 현재가치로 리스부채를 측정합니다. 리스료는 고정리스료(실질적인 고정리스료를 포함하고, 실질적으로 받을 리스 인센티브는 차감), 지수나 요율에 따라 달라지는 변동리스료 및 잔존가치보증에 따라 지급될 것으로 예상되는 금액으로 구성됩니다. 리스료는 또한 연결실체가 매수선택권을 행사할 것이 상당히 확실한 경우에 그 매수선택권의 행사가격과 리스기간이 연결실체의 종료선택권 행사를 반영하는 경우에 그 리스를 종료하기 위하여 부담하는 금액을 포함합니다. 지수나 요율에 따라 달라지는 변동리스료가 아닌 변동리스료는 (재고자산을 생산하는데