chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
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완료 전자담배 Set 프로젝트 5.0 개발 사업영역확대 및 매출증대 진행중 전자담배 Set 선행 프로젝트 개발 기술 경쟁력 강화 및 미래 시장 우위 선점 완료 SiP on FPCB 방식 응용 소형화 PMP 개발 소형화를 통한 Foldable, Wearable device등의 응용 및 매출확대 진행중 전자담배 Set 프로젝트 6.0 이원화 개발 사업영역확대 및 매출증대 완료 수출형 잠수함용 리튬전지체계 개발 방산산업 진입 진행중 고밀도 파우치형 ESS 개발 민간 선박용 ESS 모듈 시장 진입 진행중 전자담배 카트리지 프로젝트 5.0 개발 원가절감(수율개선) 및 가격 경쟁력 확보 진행중 전자담배 Set 프로젝트 7.0 개발 사업영역확대 및 매출증대 진행중 전자담배 Set 선행 프로젝트 2.0 개발 기술 경쟁력 강화 및 미래 시장 우위 선점 진행중 전자담배 카트리지 선행 프로젝트 1.0 개발 기술 경쟁력 강화 및 미래 시장 우위 선점 진행중 바. 특허 취득 현황 (단위 : 건) 구분 국내 해외 등록 출원 등록 출원 기술 특허 디자인 특허 합계 7. 기타 참고사항 [주요 사업의 시장여건 및 영업의 개황] 가. 부품 부문(2차전지 보호회로 사업) (1) 2차전지 산업의 특성1차전지는 한번 사용하고 버리는 알카라인 전지, 수은전지 등의 건전지를 말하며, 2차전지는 충전과 방전을 반복할 수 있는 전지를 지칭합니다. 현재 실용화된 2차전지 가운데, 전력 저장이나 자동차 등의 에너지 활용에 사용되는 2차전지는 납축전지, 니켈수소전지, 리튬이온(Li-Ion)전지 등이 있습니다. 이중 리튬이온전지는 에너지 밀도가 높아 경량화, 소형화, 고밀도화 등에 가장 유리하고 충방전 반복에 따른 메모리효과가 없어 다양한 분야에서 널리 사용되고 있습니다.또한 휴대폰, 웨어러블 제품, 노트북PC 등 휴대용 IT기기의 확대 및 전기자동차(xEV), ESS 보급의 확대가 활발해지면서 리튬이온전지의 수요는 지속적으로 증가할 것으로 예상 되어집니다. (2) 2차전지 산업의 성장성2015년 파리기후협약을 통해 각국은 자원고갈과 환경오염, 기후변화를 막기 위해 온실가스 감축 목표를 설정하였고, 온실가스 배출 감소를 위해 각국 정부는 내연기관자동차의 전기차로의 전환, 재생에너지(태양광, 풍력 등) 발전 비중 확대 등을 통해 온실가스 배출 감축 목표를 실현해 나가는 정책을 수립ㆍ추진하고 있습니다.이에 따라 전기자동차 보급의 확대로 인한 xEV시장, 재생에너지 보급률 증가를 위한 ESS시장이 지속적으로 고성장할 것으로 전망되고 있습니다. 전기자동차 시장은 유럽각국의 내연기관 퇴출 계획과 각종 보조금 정책으로 지속적인 성장이 전망되고 있습니다. ESS시장은 재생에너지 발전시설의 확대와 에너지 저장 효율에 대한 이슈에도 불구하고 지속적인 확대가 예상되며 온실가스 배출 감소를 위해 국가별 재생에너지(Renewable Energy, 주로 태양광ㆍ풍력 등) 발전소에 대한 투자가 지속되고 있습니다. 기후변화에 따라 발전량이 불안정한 태양광이나 풍력 등 재생에너지의 단점 보완을 위해 출력안정성을 확보하고 에너지 저장효율을 개선하기 위한 ESS 시장의 고성장이 전망됩니다. 소형 2차전지 시장의 중심인 스마트폰 시장의 글로벌 성장율은 출하량을 기준으로 2010년대 중반이후 성장률이 점점 감소되어 성장 정체기에 진입한 것으로 생각되어 지며, 체감할 수 있는 성능 변화가 적어지면서 교체 주기도 점차 길어지고 있습니다. 그러나 이러한 성장 둔화속에 고성능 카메라, AI 기술 등이 혁신 기술로 각광 받고 있으며 정체된 시장 속에서 새로운 수요를 만들어 낼 수 있을 것으로 전망되고 있습니다. (3) 2차전지 보호회로 사업의 개요2차전지 보호회로 사업의 주요제품은 2차전지 보호회로의 일종인 PCM용 Protection IC와 FET를 반도체의 Package 기술로 일체화 시킨 제품인 POC(Protection One Chip)와 PCM에 실장 되는 SMD(Surface Mounted Device) 부품들을 하나의 모듈로 패키지화 한보호회로인 PMP(Protection Module
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Package)입니다. 2차전지용 배터리팩 관련 사업의 주요제품은 배터리팩과 그에 포함되는 PCM입니다. 【주요 용어 해설】 용 어 해 설 PCM 2차전지 보호회로 2차전지 보호회로의 보호기능을 가지고 있는 Main IC. IC의 사양에 의해 보호회로의 사양이 결정됨 FET 사전적 의미로 전계효과 트랜지스터. 여러가지 기능이 있지만 2차전지 보호회로에서는 전자 스위치 용도로 사용됨. POC 2차전지 보호회로용 Protection IC와 FET Chip을 반도체 제조공정상에서 하나의 IC로 만든 제품 SMD 표면실장용 부품. 전자제품을 제조하는 과정에서 PCB위에 부품을 단면으로만 납땜할 수 있도록 모든 납땜부위가 한쪽 방향으로 제작된 부품 PMP 2차전지 보호회로를 반도체 제조공정을 이용 하나의 패키지화 해서 모든 부품이 겉으로 드러나지 않는 제품으로, PCM을 반도체화 한 제품 FPCB 연성을 가지는 폴리이미드 소재위에 얇은 동판회로를 인쇄하고 다시 폴리이미드 소재로 코팅을 해 부드럽게 휘어지는 특성을 가진 PCB EMC 반도체의 내부회로를 보호하기 위해 외부를 감싸주는 에폭시 계열의 소재 PCB 인쇄 회로 기판. 전자제품에 주로 사용되며 FR-4라는 석면(유리)계열의 판 위에 동으로 이루어진 패턴을 설계하여 만들어짐. 적층 방식을 이용하여 여러 개의 층으로 만들 수 있음. 당사는 국내 대기업의 리튬이온계 배터리 시장 진출 초기인 2000년도에 배터리팩 제조 및 배터리팩 핵심 부품인 2차전지 보호회로 관련 소재의 국산화를 목표로 설립하였습니다. 당사는 설립 이후 IT 시장의 Needs에 맞추어 꾸준한 기술 개발을 통하여 2005년 세계 최초로 Protection IC 와 FET를 하나의 Chip으로 Package화한 POC(Protection One Chip)의 양산 및 판매 체제를 구축하였습니다.PMP는 기존 PCM에 반도체 Package 기술을 융ㆍ복합한 제품으로 2012년 세계 최초로 양산에 성공하였습니다. 이후 제품의 우수성과 신뢰성을 인정받아 다수의 국ㆍ내외 글로벌 휴대폰 제조사 및 배터리팩 제조사에 양산ㆍ납품 중이며, 고객 맞춤형 설계를 통해 꾸준히 점유율을 확대하고 있습니다. (4) 사업의 성장성 2차전지 배터리 시장은 지속적인 성장을 전망하고 있습니다. 이러한 시장의 성장 속에서 고객은 2차전지 보호회로와 관리시스템에 대하여 더 높은 신뢰성과 성능 및 다양한 기능을 요구하고 있습니다. 특히 소형 IT 시장에서 급성장 중인 웨어러블 시장은 전 세계적으로 그 성장세가 지속되고 있습니다. 글로벌 시장을 선도하고 있는 기존 업체 뿐만 아니라 중국의 저가형 웨어러블 제작 업체 또한 다양한 제품을 선보이고 있으며 생산량을 지속적으로 늘려가는 중입니다. 웨어러블 시장은 스마트워치, 스마트밴드, 무선이어폰 등 다양한 제품이 시장을 형성하고 있으며 특히 스마트워치의 꾸준한 성장이 전망되고 있습니다.당사는 2016년부터 웨어러블 시장에 진입하였으며 시장을 선도하는 글로벌 고객사로의 안정적인 납품을 통하여 시장점유율을 높이고 있습니다. 또한 웨어러블 시장에서 점유율을 늘려가고 있는 중국 고객들에 납품이 이루어 지고 있으며 적용 제품 군을 계속 늘려갈 예정입니다. (5) 경쟁상황 및 경쟁우위에 관한 사항당사의 2차전지 보호회로 제품인 PMP, POC의 주요 시장은 휴대폰, 태블릿, 웨어러블 등의 소형 IT기기 시장으로 볼 수 있습니다. 소형 IT기기의 2차전지 보호회로는 PCM을 사용하거나 당사의 PMP를 사용하는 것으로 구분할 수 있습니다. PCM을 사용하는 경우 가장 중요한 핵심부품인 보호회로용 IC는 당사의 POC 또는 중국 및 일본의 One chip, 일본의 Two chip 등을 채택하고 있습니다. PCM은 휴대폰, 태블릿, 기타 웨어러블 기기 등 소형 IT기기 보호회로 시장의 약 95%를 점유하고 있으며, 한국과 중국이 글로벌 시장의 대부분을 점유하고 있습니다. 그러나 웨어러블 제품의 시장 성장과 IoT 시대의 본격화로 인해 2차전지 보호회로의 소형화와 다기능화가 요구되는 상황에서 PCM의 근본적인 설계적
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한계를 극복할 수 있는 당사의 PMP는 점점 시장 점유율을 높여갈 것으로 기대됩니다. PMP는 당사가 세계최초로 개발 및 양산에 성공한 전 세계에서 유일한 제품으로 동일한 제품에서는 경쟁업체가 없으나 유사 제품인 PCM 업체들을 경쟁업체로 분류할 수 있습니다. 다만 당사의 PMP는 반도체 기술과 2차전지 보호회로 기술을 융합하여 만들어낸 새로운 제품으로 PCM의 설계적 한계를 극복하여 EMI, ESD등의 전기적 충격과 습기 및 고온 등의 외부적인 요인에 의한 제품파손이나 오동작을 미연에 방지할 수 있으며, 고객의 제품 설계시 공간 활용에 대한 우수한 편의성을 제공하는 등 경쟁사의 PCM에 비해 기술적 우위에 있습니다. (6) 경기변동의 특성현재 당사 제품의 주요 전방시장인 휴대폰 및 IT 기기 시장은 크리스마스, 블랙프라이데이 등의 연말 특수와 주요고객사의 신규 모델 출하 싸이클 등의 계절성 영향으로 1~2분기는 비수기, 3~4분기가 성수기인 특성을 가지고 있습니다. Set 제조사들의 제조ㆍ유통 리드타임은 약 2~3개월로 당사는 3분기~4분기에 가장 큰 매출이 형성되고 있습니다. 나. SET 부문 (전자담배 사업) (1) 전자담배 제품 현황 전자담배는 일반 연초형 담배와 같이 흡연 효과를 낼 수 있도록 만든 전자기기를 이용하여 흡연을 할 수 있는 형태입니다. 전자담배는 크게 궐련형과 액상형으로 구분됩니다. 액상형 전자담배는 니코틴이 들어있는 액상을 끓여 수증기를 흡입하는 방식이며, 궐련형 전자담배는 기존의 담배처럼 담뱃잎을 사용하여 찌거나 가열해서 피우는 방식입니다. 국내에서는 KT '릴(lil)', 필립모리스의 '아이코스', 브리티시아메리칸타바코(BAT)의 '글로' 등의 제품이 판매되고 있습니다. (2) 전자담배 산업의 시장 현황 최근 수년간 국내 연초 담배 판매량은 지속적으로 소폭 감소하는 경향을 보이고 있는 반면, 궐련형 전자담배 판매량은 증가하고 있습니다. 2017년 4,900억원 수준이었던 국내 궐련형 전자담배 시장규모는 2021년 2조원, 2024년 3조 5,000억원을 넘긴 것으로 추산되며, 2025년에는 4조원에 이를 것으로 전망되고 있습니다. (3) 전자담배 사업의 개요 당사는 2022년 1분기 국내에서 전자담배 액상형 카트리지의 양산을 시작하였으며, 2분기에는 베트남법인에서 전자담배 디바이스 '하이브리드 Ez'의 양산을 시작하였습니다. 또한 2023년과 2024년에는 각각 1모델의 기존 전자담배 디바이스 이원화 양산을 시작하였습니다.당사는 하이브리드 디바이스에 사용되는 액상형 카트리지를 양산하기 위하여 자동화 생산라인을 구축하였습니다. 2024년말 기준 연간 3억개 수준의 양산 능력을 확보하고 있으며, 2024년 전자담배 사업 매출액은 1,170억원으로 전년대비 약 20% 성장하였습니다. (4) 사업의 성장성 궐련형 전자담배의 글로벌 시장규모는 2023년을 기준으로 지난 5년간 연평균 28%의 높은 성장세를 보였습니다. 글로벌 전자담배 시장의 절반 이상을 차지하는 일본의 경우에는 2017년 전자담배가 시장에 판매된 이후 2022년까지 일반 담배 소비량이 44% 감소가 되었으며 전자담배 시장 점유율이 급격하게 확대되고 있습니다. 또한 필립모리스 인터내셔널은 '담배연기 없는 미래'를 비전으로 선포하였으며 모든 성인 흡연자들이 과학적으로 증명된 더 나은 대체품으로 최대한 빠르게 전환하도록 유도하기 위하여 비연소 제품의 점유율이 지속적으로 늘어나게 할 것이라고 발표하였습니다. 기존 연초형 담배시장은 감소 추세를 보이고 있는 반면 전자담배 시장의 글로벌 시장규모는 지속적 확대 추세를 보이고 있는 만큼 당사의 전자담배 디바이스 및 액상형 카트리지 사업은 지속적인 성장이 확실시되며 이를 통해 글로벌 전자담배 업체로서 확고한 지위를 가져갈 계획입니다. (5) 경쟁상황 및 경쟁우위에 관한 사항 당사는 전자담배 하이브리드 액상형 카트리지를 국내와 베트남에서 생산하여 국내 및 해외에 공급을 하고 있습니다. 액상형 카트리지는 생산방식을 자동화하여 최소한의 인력으로 효율적으로 생산하고 있으며, 전자담배 디바이스의
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설계에는 당사가 축적하고 있는 배터리 및 보호회로 기술을 이용한 최적화 설계가 반영되었습니다.국내 고객사에 전자담배 디바이스를 공급하는 경쟁업체는 당사를 포함하여 3개사 정도가 존재하나 당사의 독보적인 기술력을 통하여 신규제품 개발 및 수주를 지속적으로 이루어 나갈 수 있을 것으로 기대하고 있습니다. (6) 경기변동의 특성 담배시장은 통상적으로 연초에 금연 등의 사유로 판매가 일시적으로 감소하나 다시 회복하여 증가하는 추세를 보이고 있습니다.
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 당사는 한국채택국제회계기준 적용기업으로 "Ⅳ. 이사의 경영진단 및 분석의견"은 연결기준으로 작성하였습니다 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상 및 예측한 활동, 사건 또는 현상은, 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다.당사는 동 예측정보 작성시점이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 이러한 주의문구는 모든 예측정보에 대하여 적용되며, 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 사업보고서에 기재된 예측정보는 동 사업보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정과 책임이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 당사의 당기 매출은 6,479억원으로 전기대비 674억원 증가하였습니다. 당기순이익은 전년도 330억원 손실 대비 342억원 증가한 12억원으로 흑자전환하였으며, 주요 사유는 매출원가율 감소 및 환율변동에 따른 외환이익 증가입니다.재무적 측면에서는 연결기준 자산총계 5,952억원으로 전기말 대비 51억원 감소하였으며, 부채총계는 4,008억원으로 전기말 대비 133억원 감소하였습니다. 자본총계는 1,944억원으로 전기말 대비 81억원 증가하였습니다.당사는 2025년도에도 사업 경쟁력 증대를 위한 연구개발과 신규 고객 확보 및 신규 사업 진입을 위한 투자와 연구활동을 지속하겠습니다. 또한 비우호적 시장 환경과 글로벌 경제환경의 불확실성이 장기화 될 수 있다는 것을 인식하고 계속해서 재무건전성 회복과 수익성 향상을 최우선 가치로 두고 사업을 전개해 나갈 계획입니다. 3. 재무상태 및 영업실적에 관한 사항 가. 재무상태 및 영업실적 요약 재무상태 및 영업실적 (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 증감 증감률 □ 재무상태 자산총계 - 유동자산 - 비유동자산 부채총계 - 유동부채 - 비유동부채 자본총계 □ 영업실적 매출액 매출원가 매출총이익 판매비와관리비 영업이익(손실) 기타수익 기타비용 금융수익 금융비용 법인세비용차감전순이익(손실) 법인세비용 당기순이익(손실) 영업부문별 실적 (단위: 천원) 부문 구분 당기 전기 증감 증감률 부품 부문 매출액 영업이익(손실) SET 부문 매출액 영업이익(손실) 기타 부문 매출액 영업이익(손실) 합 계 매출액 영업이익(손실) 흑자전환 (영업실적) 당기 매출액은 전기 대비 674억 증가한 6,479억원이며, 영업이익은 전기 손실 149억원에서 173억원 증가한 24억원, 당기순이익은 전기 손실 330억에서 342억원 증가한 12억원입니다. 보호회로, 전자담배, 센서 등 제품군들의 고른 수주 확대로 매출액이 전기 대비 11.6% 증가하였으며, 특히 전자담배 사업 매출액이 전기 대비 약 20% 증가하였습니다. 2025년에도 신규 전자담배 디바이스 진입이 예정되어 있어 전자담배 사업의 성장이 계속될 것으로 전망하고 있습니다. 매출 증가 등에 따른 매출원가율 감소와 환율 변동으로 인한 외환이익 증가 등으로 인하여 영업이익과 당기순이익이 흑자전환하였습니다. 고수익 제품 비중 증가를 위한 영업 활동 및 전사적 원가절감 활동을 지속하여 2025년에도 이익률 개선이 이루어 질 것으로 보입니다.당사는 2025년도에도 사업 경쟁력 확보를 위한 연구개발 및 투자와 신규 고객 확보를 위한 다각적 영업활동, 그리고 방산 산업 등 신규 사업
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진입 성공을 위한 투자와 연구활동을 지속하겠습니다. 또한 고금리, 고물가 지속 등의 비우호적 시장 환경과 글로벌 경제환경의 불확실성이 장기화 될 수 있다는 것을 인식하고 계속해서 재무건전성 회복과 수익성 향상을 최우선 가치로 두고 사업을 전개해 나갈 계획입니다. (재무상태)당사의 당기말 자산총계는 5,952억원으로 전기말 대비 0.9% 감소하였으며, 부채총계는 4,008억원으로 전기말 대비 3.2% 감소하였습니다. 자본총계는 1,944억원으로 전기말 대비 4.4% 증가하였습니다.자산은 전기대비 51억원 감소하였으며 부채는 매입채무 및 차입금 감소 영향으로 전기대비 133억원 감소하였습니다. 또한 당기순이익 증가 등으로 인해 자본은 전기대비 81억원 증가하였습니다. 나. 환율에 관한 사항 당사의 영업활동에서 발생되는 거래의 상당액이 외화로 거래되고 있어 환율변동 위험에 노출되어 있습니다. 당기말 현재 외환위험에 노출되어 있는 당사 금융자산 및 금융부채의 원화환산 기준액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 USD JPY CNY VND 합계 USD VND 합계 외화금융자산 외화금융부채 당기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 외화에 대한 원화의 환율이 10%변동하였을 경우, 환율변동이 위 외화금융자산 및 금융부채에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 10%상승시 10%하락시 10%상승시 10%하락시 USD JPY CNY VND 당사는 내부적으로 원화환율변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있으며 높은 위험도가 예상되는 경우 외환 리스크 헷지 상품 등에 가입하여 위험에 대비하고 있습니다. 현재 외환 리스크 헷지 상품은 운용하고 있지 않습니다. 다. 자산손상에 관한 사항 당사는 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는 무형자산 및 사업결합으로 취득한 영업권에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후가 있는지에 관계없이 매년 회수가능액을 추정하고 장부금액과 비교하여 손상검사를 하고 있으며, 그 외의 자산은 매년 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 그러한 징후가 있다면 개별 자산별로 회수가능액을 추정하며 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 당기에도 위 기준에 따라 자산손상 여부에 대해 검토하였으며 당기 중 인식한 자산손상액은 없습니다. 라. 중단사업에 관한 사항 해당사항 없습니다. 4. 유동성 및 자금조달과 지출 가. 유동성 및 유동비율 (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 증감 비고 현금 및 현금성자산 단기금융상품 합 계 유동비율(%)*유동자산/유동부채*100 당기말 현재 현금 및 현금성자산과 단기금융상품의 합계액은 전기말 대비 184억원 감소한 217억원이며 유동비율은 전기말 대비 6.3% 감소한 54.9%입니다. 유동부채는 전기말과 큰 차이가 없으나 유동자산 감소로 인해 유동비율이 감소하였으며 유동자산 감소의 주요 원인은 현금 및 현금성자산의 감소입니다. 나. 자금조달과 지출 자금조달 현황 및 상환일정 (단위: 천원) 구분 내역 차입처 이자율(%) 당기말 전기말 증감 금융기관차입 단기 원화 수출입은행 등 3.17~5.10 외화 국민은행 등 5.25~6.60 단기차입금 소계 장기 원화 산업은행 등 2.28~4.60 외화 농협은행 등 2.79~6.82 장기차입금 소계 ※당사 차입계약 중 조기상환의무가 있는 계약은 존재하지 않습니다. 차입금 상환일정 (단위: 천원) 구분 2025년 2026년 2027년 2028년 2029년 2030년 이후 합계 금융기관차입 당사의 주요자금조달 원천은 금융기관 차입으로 전기대비 자금조달 원천 및 조건 등의 유의미한 변동 사항은 없으며, 단기와 장기 차입금의 합산 규모 측면에서도 전기 대비 유의미한 변동은 없습니다. (단위: 천원) 구 분 2024년 2023년 증감 비고 영업활동 현금흐름 투자활동 현금흐름 재무활동 현금흐름 기말 현금 및 현금성자산 당기중 투자활동으로 인한 현금유입액은 134억원, 현금유출액은 362억원입니다. 투자활동으로 인해
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228억원이 순유출되었으며, 그 중 설비투자 등의 시설투자로 인한 유형자산의 취득에 318억원이 소요되었습니다. 2025년에도 경상적 영업활동에 기인한 필수적 시설투자 중심으로 현금유출이 발생할 예정이며 2024년 대비하여 그 규모는 다소 증가할 전망입니다. 당기중 재무활동으로 인한 현금유입액은 5,968억원, 현금유출액은 6,242억원입니다. 재무활동으로 인해 274억원이 순유출되었으며 재무활동으로 인한 현금유출입의 대부분은 차입 및 차입금의 상환에 기인합니다.당사는 2025년 예정된 차입금의 상환과 시설투자 등에 필요한 자금을 영업활동과 금융기관 차입을 통해 충당할 계획이며 이를 위해 운전자금 운용현황을 상시 모니터링하고 있습니다. 다만, 당사가 통제할 수 없는 외부 경영환경 변화 등으로 계획에 변동이 생기는 경우 유동성 부족 현상이 발생할 가능성이 있으며, 이 경우 주식 또는 주식연계채권의 발행이나 금융기관 외 차입 등의 방법을 활용하여 자금조달을 해야 할 수 있습니다. 5. 부외거래 당사는 재무제표에 표시되지 않은 부외거래가 존재하지 않습니다. 담보제공 및 사용제한 자산내용, 금융기관 여신한도약정, 파생상품 거래약정, 보험가입내역 등의 세부내용은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석' 및 '5. 재무제표 주석'의 '우발사항 및 약정사항'을 참조하시기 바랍니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 당사의 연결재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 당기중 회사가 적용중인 회계기준서의 개정이 있었으나 동 개정이 당사의 연결재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. 당사의 회계정책 및 추정에 관한 세부 내용은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석' 및 '5. 재무제표 주석'의 '2. 중요한 회계정책'을 참조하시기 바랍니다. 나. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 당사는 거래상대방의 신용도에 대한 위험과 회사의 유동성위험, 환율 변동 위험, 이자율 변동에 대한 위험 등에 노출되어 있습니다. 당사는 해당 위험들에 대한 위험관리를 수행하고 있으며 당기중 위험관리정책의 중요한 변동사항은 없습니다.당사의 위험관리에 관한 세부 내용은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석'의 및 '5. 재무제표 주석'의 '33. 위험관리'를 참조하시기 바랍니다
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 합성피혁 제조 및 관련 상품 유통과 신발용 합성피혁 제품의 주요 원재료인 부직포 생산을 주력사업으로 영위하고 있습니다. 2000년 5월 회사 설립 초기에는 신발용 합성피혁의 기본 재료인 부직포를 주요 거래처로부터 주문 받아 국내외 협력업체 등을 통해 생산한 후 수출해 왔습니다. 당사는 유통에서 탈피하여 제조분야로 사업을 확대하고자 2014년 합성피혁 제조법인인 ㈜두림테크를 인수하였으며, 관계회사인 ㈜카이로스아이앤씨를 통해서 DK VINA를 인수 후 합병하여 100% 자회사화 하였습니다.인수 및 합병 이후 적극적인 영업활동을 통해서 합성피혁 제품 라인업을 확대시키며 지속적인 연구개발을 통해 다양한 기술력이 담긴 합성피혁을 제조판매하고 있습니다. 의류, 헤드셋, 차량, 가구, 패키지 등 다양한 제품에 적용되고 있으며 천연피혁 공급의 감소로 인한 합성피혁의 수요 증가에 대응하기 위해 각 시장에 적용가능한 기능성 제품 Line-up을 갖추어 트렌드 변화에 따른 친환경 제품을 공급하기 위한 지속적인 개발 중에 있습니다. 베트남 자회사인 DK VINA는 합병 후 점차 규모를 확대하여 현재 신발용 합성피혁의 원재료로 사용되는 니들펀칭용 부직포 생산라인 4대를 보유하고 있습니다. 다양한 종류의 부직포를 취급하기 위해 베트남에서 생산하는 제품 이외에 부직포를 베트남 법인에서 유통 판매함으로써 더욱 폭넓은 부직포 시장을 확보하기 위해 도모하고 있습니다. 이외에도 중국 상해에 현지법인인 Shanghai DK 두어 한국 및 중국 기업에서 합성피혁 및 부직포 관련 원ㆍ부자재를 소싱하여 중국 현지 기업 및 타국에 판매하는유통사업을 영위하고 있습니다. 또한 중국 PU생산업체와의 협업을 통해 당사의 가공기술을 적용하여 생산한 신발용, 차량용PU를 중국 시장내에 판매하는 등의 다양한 유통 판매방식을 통해 글로벌 기업으로서 발전을 모색하고 있습니다. (주)다다씨앤씨는 방글라데시에 위치한 스포츠용 모자 생산 공장인 DADA(Dhaka) LTD.를 자회사로 두고있으며 글로벌 대형 OEM/ODM 바이어 네트워크를 보유하고있습니다. 당사는 종속회사들간의 유기적 협력을 통해 제조에서 유통까지 아우르는 Value-chain을 확보하여 시장경쟁력 강화 방안을 정립, 추진 중에 있습니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품 등의 현황 (단위 : 백만원, %) 구분 내용 금액 (비율) 2024년 (제25기) 2023년 (제24기) 2022년 (제23기) 합성피혁 PU 수지를 원단에 코팅한 제품으로 제조공법에 따라 습식과 건식으로 구분 습식과 건식 제품은 촉감 및 성능에 차이가 있으며 적용 품목에 따라 제조공법 및 원재료 배합에 대한 레시피가 매우 다양 부직포 니들펀칭 방식으로 제조되며 스포츠 신발용 합성피혁 제작에 사용. PU 수지를 도포하여 합성피혁을 만들어 신발의 외부 마감재 또는 내부 보장재 등으로 사용 모자 원단, 버튼 등을 봉제하여 스포츠용 모자 제조 상품 원단 합성피혁 제조에 있어 가장 기본이 되는 원재료로서 직물로 된 원단, 부직포, 핫멜트 상품을 국내외에 소싱하여 판매 원사 부직포 생산의 주요 원재료로 폴리에스터 및 나일론을 가느다란 실의 굵기로 뽑아낸 것을 말하며 해당 원사를 사용하여 니들펀칭 방식으로 부직포를 생산 첨가제 등 원료(수지, 안료, 용제) 및 R/P(Release paper) 등 기타 합성피혁 외주 가공 및 용역 제공 합계 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료(1) 주요 원재료 등의 가격변동 추이 (단위 : 원) 구분 품목 2024년 (제25기) 2023년 (제24기) 2022년 (제23기) 합성 피혁 원재료 부재료 부직포 원재료 모자 원재료 ※ 총매입액을 총매입수량으로 나누어 계산한 단순평균 값입니다. ※ 수입의존도가 높기 때문에 환율 및 국제원자재 가격변동에 영향을 받고 있습니다. 또한 국제유가에 따라 가격이 변동이 생길 수 있습니다. (2) 주요 원재료 및 주요 매입처 (단위 : 백만원, %) 사업부문 구분 품목 매입액(비율) 주요 매입처 특수관계여부 합성피혁 원재료
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원단 신성하이필, 성호텍스콤 외 부재료 수지, 안료, 용제, R/P 등 일삼, SAPPI(유럽) 외 부직포 원재료 원사 DKND 주요 종속회사 모자 원재료부재료 원단, 버튼 등 주요 종속회사 합계 (3) 공급시장의 독과점 정도당사가 원재료를 매입하는 시장은 독과점 정도가 낮으며, 원자재 가격 분석 및 비교를 통해 매입하고 있습니다. (4) 공급의 안정성당사가 생산하는 합성피혁은 제품의 기초가 되는 원재료인 원단과 그 외 부재료인 수지, 안료, 용제, R/P로 구성되어 있습니다. 원.부자재는 일반적으로 계획생산 또는 당사가 샘플을 가지고 있는 기본 제품에 대해서 2~3개월 정도의 생산 가능분의 재고를 보유하고 있으며 요구에 따른 주문생산 제품의 경우 주문오더 및 공급기간 등을 고려하여 국내외 다양한 업체와의 지속적인 컨택을 통해 소싱을 진행함으로써 안정적인 수급이 이루어지고 있습니다.DK VINA의 경우 원사를 사용하여 부직포를 제조하므로 유가의 영향을 받지만 제품별 생산량, 투입량 출고 등을 관리하며 유가의 변동에 따른 구입 시기와 양을 조절하여 대응하는 안정적인 수급체계를 갖추고 있습니다. 다다씨앤씨는 원부자재의 70% 이상을 중국에서 수입하여 주로 중국 환율의 영향을 받으며 일정비율의 수주계약을 유지하는 매출의 특성상 기본 3~4개월 분량의 원부자재를 보관하여 생산하고 있습니다. 연결 종속 후 당사 연결회사인 상해, 베트남을 통해 원부자재 소싱 네트워크를 구축하여 현재 안정적인 수급이 이루어지고 있습니다. 나. 생산 및 설비 (1) 생산능력 및 생산실적 (단위 : 천YD, 천M, 천PCS) 제품 구 분 2024년 (제25기) 2023년 (제24기) 2022년 (제23기) 합성 피혁 (YD) 생산능력 생산실적 가동율 부직포(M) 생산능력 생산실적 가동율 모자(PCS) 생산능력 생산실적 가동율 제품 구분 생산라인 시간당생산량 작업시간(일) 작업일수(월) 생산능력(일) 생산능력(월) 합성피혁 (YD) 습식 1대 건식 1대 부직포(M) 4대 모자(PCS) 10대 ※ 시간당 생산량은 생산라인 1대당 생산량 기준입니다.※ 작업시간 및 작업일수는 월 평균 작업시간 및 작업일수 기준입니다. (2) 생산설비의 현황 등 1) 생산과 영업에 중요한 시설 및 설비 등당사는 본사인 안산 공장을 비롯하여 경영 및 상품 영업 위주의 서울사무소, 베트남, 중국, 방글라데시 등 해외 자회사 등에서 주요 제품의 생산, 개발, 영업 등의 사업 활동을 수행하고 있습니다. [주요사업장 현황] 상호 지역 구분 소재지 DK 국내 합성피혁 제조 공장 경기도 안산시 단원구 별망로 345(성곡동) DK VINA 해외 부직포 제조 공장 해외 원ㆍ부자재 무역 사무소 (주)다다씨앤씨 국내 모자 수출입 사무소 서울 강남구 도곡로18길 4, 다다센터 해외 모자 제조 공장 [자산항목 : 토지] (단위 : 백만원) 사업부문 사업소 소유형태 소재지 기초가액 당기증감 당기상각 기말가액 증가 감소 합성피혁 안산 본사 자가 경기도 안산 모자 자가 방글라데시 가지푸르 합계 [자산항목 : 건물] (단위 : 백만원) 사업부문 사업소 소유형태 소재지 기초가액 당기증감 당기상각 기말가액 증가 감소 합성피혁 안산 본사 자가 경기도 안산 부직포 DK VINA 자가 베트남 호치민 모자 자가 방글라데시 가지푸르 합계 [자산항목 : 기계장치] (단위 : 백만원) 사업부문 사업소 소유형태 소재지 기초가액 당기증감 당기상각 기말가액 증가 감소 합성피혁 안산 본사 자가 경기도 안산 부직포 DK VINA 자가 베트남 호치민 모자 자가 방글라데시 가지푸르 합계 [자산항목 : 차량운반구] (단위 : 백만원) 사업부문 사업소 소유형태 소재지 기초가액 당기증감 당기상각 기말가액 증가 감소 합성피혁 안산 본사 자가 경기도 안산 부직포 DK VINA 자가 베트남 호치민 상품 자가 중국 상해 모자 다다씨앤씨 자가 서울 구로구 합계 [자산항목 : 기타의 유형자산] (단위 : 백만원) 사업부문 사업소 소유형태 소재지 기초가액 당기증감 당기상각 기말가액 증가 감소 합성피혁 안산 본사 자가 경기도 안산 부직포 DK
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VINA 자가 베트남 호치민 모자 다다씨앤씨 外 자가 서울 구로구 합계 [자산항목 : 사용권 자산] (단위 : 백만원) 사업부문 사업소 소유형태 소재지 기초가액 당기증감 당기상각 기말가액 증가 감소 합성피혁 안산 본사 임차 경기도 안산 상품 임차 중국 상해 모자 다다씨앤씨 外 임차 서울 구로구 합계 [자산항목 : 건설중인 자산] (단위 : 백만원) 사업부문 사업소 소유형태 소재지 기초가액 당기증감 당기상각 기말가액 증가 감소 합성피혁 안산 본사 자가 경기도 안산 부직포 DK VINA 자가 베트남 호치민 모자 자가 방글라데시 가지푸르 합계 2) 시설투자 현황당사는 2024년 사업기간 중 디케이앤디와 그 종속회사의 시설투자를 진행하였습니다. 당사는 기계장치 증설 등을 통한 매출 규모 확장 뿐 아니라 생산 능력, 수율 등의 개선을 기대하고 있습니다. (단위 : 백만원) 구 분 내 용 투자기간 대상자산 투자액 부직포/ 모자 부문 증설, 보완 등 기계장치 등 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 (단위 : 백만원) 매출 유형 품 목 2024년 (제25기) 2023년 (제24기) 2022년 (제23기) 제품 합성피혁 수출 내수 부직포 수출 내수 모자 수출 내수 소계 상품 원단 원사 첨가제 등 수출 내수 소계 기타 임가공기타 수출 내수 소계 합계 수출 내수 소계 나. 판매경로 및 판매방법 등 (1) 판매조직 당사는 자체적인 영업조직을 갖추고 있으며, 본사 영업조직은 크게 NF팀과 SL팀으로 나뉘어져 있습니다. SL팀(Synthetic Leather)은 합성피혁 관련 영업부서로서 대륙 및 국가별로 담당자가 배치되어 영업활동을 진행하고 있습니다. NF팀(Non-woven Fabric)은 부직포 및 상품 관련 영업을 담당하며, 해당 조직에서 DK VINA가 생산하는 부직포 및 Shanghai DK 취급하는 상품에 대한 영업을 관리하고 있습니다. 주요 종속회사인 다다씨앤씨는 해외 영업팀과 내수 영업팀, 현지 영업팀으로 나누어지며 해외 영업팀은 신규 바이어 개척, 현지 영업팀은 기존 바이어 영업 관리를 중점적으로 진행하고 있습니다. 최근 내수 영업팀을 별도로 조직화하여 국내 위주의 제품 소싱 영업을 확대 및 미국법인을 설립하여 신규 바이어 개척 및 유통망 개척을 확대하고 있습니다. (2) 판매경로 당사의 제품은 주로 국ㆍ내외 거래처의 주문에 의해 생산하여 거래처 또는 거래처가 공급하는 제조사의 제조공장에 직접 배송하는 형태로 이루어져 있습니다. 구분 판매경로 합성피혁 디케이앤디 → 바이어 (도매상 또는 업체별 제조공장) 부직포 DK VINA → 합성피혁 제조사 모자 다다씨앤씨 → 바이어DADA(Dhaka) LTD → 바이어(브랜드 바이어 또는 도매상) (3) 판매방법 및 조건 1) 수출 ① 합성피혁 및 부직포 부문- 직수출비중은 78%이며, 간접수출(L/C, 구매승인서) 비중이 22%입니다. - 판매방법 및 조건 : T/T 조건(선수금 수취 및 판매 후 30~90일 T/T 송금)② 모자 부문 - (주)다다씨앤씨의 중계무역 비중이 56%, 다카공장 직수출 44% 입니다. - 판매방법 및 조건 : T/T 조건(선수금 수취 및 판매 후 30~60일 T/T 송금) 2) 내수 ① 합성피혁 및 부직포 부문 - 30~90일 현금 및 전자어음 방식② 모자 부문 - 30~90일 현금 및 전자어음 방식 (4) 판매전략 당사는 고객의 다양한 수요를 충족할 수 있는 제품 생산 시설과 주요 제품에 대한 국내ㆍ외 소싱 능력을 바탕으로 주요 거래선에 대한 지속적인 제품 공급과 신규 고객 발굴을 적극지향하고 있습니다. 특히, 당사의 수요는 해외에 집중되어 있어 해외거래처 확보에 중점을 두고 영업을 진행하고 있습니다. 구분 내용 합성피혁 - 국가별 담당자를 통한 현지 거래선 확보 및 관리 - 매년 전시회 참가를 통한 제품 및 회사 홍보- 대형 유통업체와의 공급 협약 체결을 통한 안정적인 공급선 확보 - 글로벌 의류브랜드의 직접 영업을 통한 대형 우수 바이어 확보 - 제품의 특성상 다품종 소량생산에 따른 바이어별 맞춤 주문 - 생산 및 연구소와의 협업으로 기능성
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제품에 대한 영업 확대 부직포 - 안정적인 고정 거래선 확보 및 관리 - 부직포 제품에 대한 주문 응대 및 사후관리 진행 - 새로운 신발트렌드에 맞는 친환경 Fabric 및 TPU 소재에 대한 영업 확대로 신규사업 및 거래처 발굴 - Shanghai DK 통한 한ㆍ중 무역 확대 모자 - 주2회 맞춤 개발 및 월 1회 개발품 브로슈어를 통한 영업- Blank 모자 전문 buyer 및 Wholesaler를 통한 안정적인 공급선 확보 - 글로벌 패션 브랜드의 직접 영업을 통한 TOP 10 바이어 직거래 - 고품질 생산 역량과 맞춤형 개발 지원을 통한 타겟 개발 영업 확대 - 디자인 개발 연구소의 기능성 제품에 대한 영업 확대 - 친환경 소재와 기능성 제품으로 특화된 제품을 중심으로 한 영업 - Recycled / Flex cap / Air-thru 등 핵심 특허를 통한 차별화 영업 다. 수주상황 합성피혁 및 부직포는 고객의 요청에 의한 주문생산 방식으로서 별도의 수주잔량은 존재하지 않습니다. 다만, 헤드셋용 합성피혁 등과 같이 일부 품목은 고객사의 연간 수급 예상 계획에 맞춰 계획생산하고 있습니다.모자의 경우도 고객의 요청에 의한 주문생산 방식으로서 생산 및 납품 기일에 맞추기 위한 오더 이외의 별도의 수주잔량은 존재하지 않습니다. 관련 계약 수량, 기납품액 등의 세부 내용은 영업기밀에 해당하여 기재를 생략합니다. 2024년 12월 31일 기준 (단위 :YD, 백만원 ) 품목 계약일자 계약종료일 계약총액 기매출액 계약잔고 수량 금액 수량 금액 수량 금액 헤드셋용 합성피혁 합 계 단일판매ㆍ공급계약체결 공시에 따른 수주상황 5. 위험관리 및 파생거래 가. 시장위험과 위험관리 (1) 시장위험 및 위험 관리 정책 (1) 자본위험관리연결회사의 자본관리의 주 목적은 연결회사의 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하기 위한 것입니다. 당기말과 전기말 현재 연결회사의 부채비율은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당기말 전기말 부채 총계 자본 총계 부채 비율 (2) 금융위험관리연결회사는 금융상품과 관련하여 환위험, 가격위험, 이자율위험, 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다.연결회사의 전반적인 위험관리는 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 연결회사가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 합니다. ① 환위험연결회사의 환위험은 외화로 표시된 화폐성자산과 화폐성부채의 환율변동과 관련하여 발생하고 있습니다.당기말과 전기말 현재 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 당기말 전기말 자산 부채 자산 부채 USD EUR JPY 합계 연결회사는 내부적으로 환율변동으로 인한 환율변동위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말과 전기말 현재 상기 자산, 부채에 적용되는 환율이 10% 변동시 환율변동으로인한 당기 및 전기 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당기 전기 법인세비용차감전순이익 ② 이자율위험연결회사는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정금리부 차입금과 변동금리부 차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다.당기말과 전기말 현재 이자율변동위험에 노출된 부채의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당기말 전기말 단기차입금 유동성장기차입부채 장기차입금 합 계 당기말과 전기말 현재 현재 이자율이 1% 변동할 경우 순자산에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구분 당기말 전기말 1% 상승시 1% 하락시 1% 상승시 1% 하락시 차입금 2-3) 신용위험 신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 연결회사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐 아니라 은행, 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다.은행 및 금융기관의 경우, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 은행 및금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.
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일반거래처의 경우 고객의 재무상태,과거경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 당기말과 전기말 현재 연결회사의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구분 당기 전기 현금및현금성자산 기타금융자산 당기손익공정가치금융자산 매출채권및기타채권 합계 ④ 유동성위험연결회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고현금유출예산과 실제현금유출액을 지속적으로 분석하고 검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 다음은 연결회사가 보유하고 있는 비파생금융부채에 대한 계약상 잔존만기를 상세하게 나타내고 있으며, 해당 부채에서 발생한 이자를 포함하지 아니한금융부채의 할인되지 않은 계약상 만기금액에 기초하여 작성되었습니다.당기말과 전기말 현재 비파생금융부채의 잔존계약 만기에 따른 만기분석내용은 다음과 같습니다. ① 당기말 (단위:천원) 구분 장부금액 계약상현금흐름 1년이내 1년~2년이내 2년초과 매입채무및기타채무 차입금(*) 회생채무 리스부채 합계 (*) 차입금의 계약상 현금흐름은 이자지급액을 포함한 금액입니다. ② 전기말 (단위:천원) 구분 장부금액 계약상현금흐름 1년이내 1년~2년이내 2년초과 매입채무및기타채무 차입금(*1) 회생채무 전환사채및파생상품부채(*2) 리스부채 합계 (*1) 차입금의 계약상 현금흐름은 이자지급액을 포함한 금액입니다.(*2) 전환사채는 조기상환청구권을 행사할 수 있는 시점을 반영한 현금흐름 입니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요계약 등 당사는 보고서 작성 기준일 현재 해당사항이 없으며 기준일 이후 아래와 같이 자기주식 신탁계약을 체결하였습니다. 1. 계약 내용 및 금액 : 20억원 규모의 자기주식취득 신탁계약 체결 결정 2. 계약 기간 : 2025년 2월 17일 ~ 2025년 8월 18일 3. 계약 목적 : 기업가치제고계획 이행 (취득 자기주식 전량 소각) 4. 계약체결기관 : NH투자증권 나. 연구개발활동 (1) 연구개발활동의 개요당사는 자체 연구소를 통한 고객 맞춤형 제품 개발에 즉시 대응하고 있으며 바이어가 요구하는 제품의 물성 등 스펙에 맞춘 제품을 적시에 개발 및 생산, 공급하고 있습니다.(2) 연구개발 담당조직 구분 주요 업무 R 센터 연구소장 연구소 총괄 연구팀 - 의류용, 헤드셋용, 가구용 합성피혁 개발 - 품질개선, 영업/고객 기술 지원 - 친환경소재(수성/무용제 PU) 개발 - 차량용, G/glove용 합성피혁 개발 - 물성평가 - 품질개선, 영업/고객 기술 지원 (3) 연구개발비용 (단위 : 백만원) 구분 2024년(제25기) 2023년(제24기) 2022년(제23기) 자산처리 원재료비 인건비 감가상각비 위탁용역비 기타 경비 소 계 비용처리 제조원가 판관비 소 계 합 계 (매출액 대비 비율) (4) 연구개발 실적 연구과제 연구기간 세부 내용 자동차 내장재용 인조피혁 개발 - 자동차 내장재용(door trim용 1종, console용 2종) 인조피혁 3종을 개발 - 쌍용차, 현대차, 기아차의 인조피혁 평가규격을 만족하는 물성을 확보하며 특히 진공성형이 가능한 고기능성을 겸비하는 소재 카시트용 인조피혁 개발 - 75D 폴리에스테르 경편지를 습식 PU 함침, 코팅한 카시트용 소재를 개발 - 르노삼성의 자동차용(카시트용) 인조피혁 규격을 만족하는 고내구성 제품 재생원단 적용한 고감성 의류용 인조피혁 개발 - 50D 나일론 재생원사(recycled nylon) 경편을 적용한 고감성 의류용 (자켓용, 레깅스용) 인조피혁 개발 - 유럽, 일본 등 whole saler의 호평 속에 판매량 증가 중 극세사 편물 적용한 자동차 내장재 소재 개발 - 극세사 편물 적용한 습/건식 타입 UA급 자동차 내장재용 소재를 개발 - 2019년 12월부터 현대차 GENESIS(SUV 및 승용)의 도어트림용으로 적용 패턴 이미지 구현이 가능한 인조피혁 소재 개발 - 건식 코팅시 자성 안료를 적용하여 임의의 입체 이미지 구현이 가능한 인조피혁 (로고 또는 이미지 구현) - 당사만의 특허기술을 접목한 소재로
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의류용, 가방용에 호평을 받고 있음 신발용 메쉬 원단의 폴리우레탄 부분 코팅기술 개발 - 입체 메쉬원단의 표면에 수성 폴리우레탄 수지를 특수 코팅기로 건식코팅하여 인조피혁 LOOKING을 갖는 신발 외피용 소재 개발 - 품질대비 단가경쟁력이 높아 신발 BRAND의 호평을 받고 있음. 텍스타일 패턴을 구현한 신발용 즉박 코팅 제품 개발 - 핫-멜트(hot-melt) 폴리우레탄 수지의 엠보싱(heat-press) 기술을 접목하여 메쉬 패턴을 표면에 구현시킨 신발 외피용 소재 개발 - Adidas, 뉴발란스 2021SS 모델에 Launching 예정 차량 내장재용 UB등급 인조피혁 개발 - 수성 폴리우레탄 수지를 편물 원단에 함침하여 형태안정성을 보강한 콘솔용, 도어트림용 소재(UB 등급 소재) - 현대차 2차종에 판매 중 메란지 원단을 적용한 IT case 커버용 PU 코팅 소재 개발 - 2-tone 메란지 원단에 핫멜트 폴리우레탄 수지의 엠보싱 기술을 접목하여 원단 이미지를 표면에 구현한 IT case 커버용 소재 - HP의 노트북 커버용 소재로 판매 증가 중 차량내장재용 방오사양 인조피혁 개발 - 차량 내장재용 인조피혁의 표면에 2액형 실리콘 방오처리제를 표면처리하여 현대,기아차 MS321-07 규격을 pass하는 방오성을 부여함. - 기아 전기차 CV 차종에 연결하여 상품화함. 바이오매스 원사를 적용한 의류용 인조피혁 개발 - 식물성 유래의 원료로 합성한 듀폰의 바이오매스 PTT원사를 적용한 의류용 인조피혁 개발 - 저탄소 바이오 소재로 일본 의류용 인조피혁 시장에 Launching 통기성이 향상된 골프 글러브용 인조피혁 개발 - 습식 공정으로 제조된 PU 피막층에 개방 기공(cell)을 형성하고 특수 perforating 가공을 추가하여 통기성을 더욱 향상시킴(착용시 땀 배출을 용이하게 하는 효과) 표면 print 가공으로 패션성을 부여함 천연피혁의 질감과 Looking을 갖는 의류용 인조피혁 소재의 up-grade 제품 개발 - 기존 통기성 습식 인조피혁의 드레이프성과 외관(Cloudy effect)을 천연피혁 수준으로 향상시킨 의류용 인조피혁 소재(레깅스용, 자켓용 등) - 관련 업계의 최고 품질로 인정받는 일본의 Capritas를 대체할 수 있는 소재로 주목받고 있음 바이오 함량이 30% 이상인 건식발포형 의류용 인조피혁 개발 바이오 폴리에스테르 섬유(듀폰의 sorona 섬유)와 바이오 폴리우레탄 수지를 적용하여 건식 발포 공법으로 의류용 저탄소 바이오 인조피혁 개발 의류용(자켓류, 패딩류 등)으로 상품화 중임. 적외선 위장 군용 우의용 인조피혁 개발 특수한 안료의 조합으로 적외선(파장 750~1,200nm)에 적절한 반사율을 가져 위장이 가능한 군용 우의용 건식 인조피혁 개발 스웨덴 국방부 규격을 만족하는 물성 확보 2024년 3월부터 양산 스타트 예정 트리코트 원단과 바이오 PU 수지 기반의 카시트용 인조피혁 개발 기존의 부직포 타입 시트용 소재보다 주름 특성, SOFTNESS가 우수한 카시트용 소재의 개발 바이오 PU 수지 적용, 수성 표면처리제 적용으로 친환경성 증대 2025년 1월부터 본격 양산 적용 중임(기아차 픽업트럭 TASMAN) 극세사 부직포를 적용한 배구볼용 습식 인조피혁 개발 0.1데니어 이하의 해도형 극세사 부직포에 PU 수지를 함침 및 코팅하여 - 볼륨감과 엠보스 셋팅성이 우수한 배구볼 외피 소재의 개발 2024년 4월부터 본격 양산 중임(일본 MOLTEN 배구볼) 다. 정부과제 수행실적 연구과제명 주관부서 연구기간 정부출연금 관련제품 비고 통기성 및 신장회복률이 우수한 레깅스용 합성피혁 소재 개발 중소벤처기업부 200백만원 의류용 합성피혁 수행완료 수성 폴리우레탄을 적용한 VOC 저감 및 경제형 카시트용 인조피혁 개발 중소벤쳐기업부 180백만원 차량용 인조피혁 수행 완료 무용제형 바이오매스 폴리우레탄 수지의 합성 및 이를 적용한 저탄소 발포형 인조피혁 개발 중소벤처기업부 200백만원 의류용 인조피혁 수행 완료 식물성 섬유와 바이오 폴리우레탄 수지 기반의 바이오카본 함량 60%
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이상의 의류용 저탄소 바이오 인조피혁 개발 중소벤처기업부 792백만원 의류용 인조피혁 수행 중 7. 기타 참고사항 가. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 (1) 사업과 관련된 중요한 지적재산권(특허권) 등(요약) 구분 보유수량 특허권 13건 ※상세 현황은 '상세표-4. 사업과 관련된 중요한 지적재산권(특허권) 등(상세)' 참조 ※ 별도재무제표 기준입니다.(2) 사업의 영위에 중요한 영향을 미치는 관련 법규 등당사는 보고서 작성 기준일 현재 해당사항이 없습니다.(3) 환경물질 배출 및 보호 관련 규제 사항 등당사는 사업을 영위하는데 있어 대기환경보전법, 폐기물관리법, 화학물질 관리법의 규제를 받고 있습니다. 대기환경보전법에 의해 대기오염물질의 순환에 장애가 발생하지 않도록 배출시설 관리기준을 설정하여 준수하고 있으며 폐기물관리법에 따라 사업장폐기물배출 시 담당자를 지정, 사전 폐기량 및 일자를 계획 하에 신고하여 배출하고 있습니다. 또한 화학물질 관리법에 의거 유해화학물질 영업을 위한 취급시설, 장비 및 인력 등의 요건을 갖추어 허가를 받아 운영되고 있습니다. 보다 체계적인 관리를 위해 대기 방지 시설 활성탄 교체 및 자원순환성과 관리 시스템 도입 유해화학물질 취급 시설 정기검사 등을 계획하고 있으나 세부 내용에 대해서는 논의 중에 있습니다. 나. 사업부문별 시장여건 및 영업의 개황 등 (1) 산업의 특성 1) 합성피혁 사업부문피혁은 일반 가정 및 산업용 등 다양한 분야에서 오랫동안 사용된 제품으로 다양한 용도로 적용되고 있습니다. 합성피혁은 동물보호운동의 대두와 균일 제품 생산의 어려움이라는 천연피혁의 단점으로부터 자유롭다는 강점이 있으며 제품의 성능 또한 천연가죽을 넘어서는 다양한 기능성을 갖춤에 따라 의류, 자동차시트, 신발, 가구 등의 분야에서 사용량이 증가하고 있습니다. 다양해지는 수요에 부응하며 경제적인 차세대 합성피혁 상품 개발을 위해 각 회사별로 차별화된 응용연구가 활발하게 진행됨에 따라 극세화, 고밀화, 다기능 복합화, 친환경화의 합성피혁으로 개발되고 있습니다. 가격이 저렴하고 가공성이 용이하여 수요가 많았던 PVC 기반 합성피혁의 제작시 사용되는 프탈레이트(phthalate)가 발암가능성 물질로 알려짐에 따라 PU 기반 제품으로 수요가 점차 이동하고 있을 뿐 아니라 저탄소, 생분해성 등 친환경 제품 개발을 위한 노력이 진행되고 있습니다. 2) 부직포 사업부문부직포는 1900년대 전후 개발되어 직물류를 비롯하여 다양한 분야의 산업에서 각 원재료를 대체하는 등 사용이 빠르게 증가하고 있습니다. 또한, 원료 선택에 제한이 없고 생산방식이 다양하며 각 원사간 혼합이 가능한 제조 특성으로 원가절감과 부가가치가 높은 섬유제품으로 용도확대와 다변화가 매우 용이합니다. 이에 원재료, 생산공정, 요구제품 및 시장변화 각 부문에 따라 기술개발이 꾸준하게 이루어지고 있습니다. 이와 같은 특성을 바탕으로 부직포는 의류용, 건축ㆍ토목용, 자동차용, 위생용품 등 다양한 용도에 적용되고 있으며 후가공을 통해 부가가치가 높은 제품이 지속적으로 출시되고 있습니다. 최근에는 고기능성 원재료를 바탕으로 플라스틱 및 금속제품을 대체하는 등 산업 전반으로 빠르게 확대되고 있습니다. 3) 유통 사업부문당사의 경우 합성피혁 및 부직포 원부자재를 유통하기 때문에 합성피혁 및 부직포 산업의 특징과 동일합니다.4) 모자 부문전 세계 스포츠 모자 수입시장은 유럽, 미주를 중심으로 주요 메이저 스포츠 브랜드 등에 제품을 공급하는 OEM/ODM 시장과 모자 유통 업체에 Blank Cap 형태로 제품을 공급하는 시장으로 형성되어 있으며 노동 집약적 산업인 봉제업의 특성상 인건비가 저렴한 중국, 베트남, 멕시코, 방글라데시 등의 국가 위주로 공장이 위치하고 있습니다. 2010년대 이전까지는 중국이 독점적인 지위를 가졌으나 미중 무역 장기화와 인건비 증가로 탈중국화가 본격화되기 시작, 관세율 및 COVID-19로 인한 물류비용 인상으로 탈중국 현상이 더욱 가속화면서 대만, 중국, 한국 기업들의 벤더 경쟁이 심화되고 있습니다. 최근에는 기후 변화,
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폐기물 등 환경문제로 인한 지속가능한 패션이 대두되면서 생산에서 폐기까지의 과정이 모두 친환경적으로 이루어지는 친환경 제품의 수요가 증가하고 있으며 고퀄리티의 착용감이 뛰어난 고기능성 제품 소비시장이 확대되고 있습니다.(2) 산업의 성장성 1) 합성피혁 사업부문합성피혁 시장은 산업 내 다양한 수요 등을 바탕으로 하여 세계적으로 지속적인 성장을 하고 있습니다. 트렌디하며 다양한 디자인의 적용이 가능하고 관리가 용이하다는 합성피혁의 특성이 수요자에게 합리적인 제품이라고 인식되어 산업의 성장요인으로 작용하고 있습니다. 합성피혁 산업은 대기업의 소품종 대량생산 체제에서 벗어나 중소기업 위주의 고가, 다품종 소량생산체제로 전환하며 국내 생산기반도 중국 대비 고가품, 고기능성 위주의 고부가가치 제품 생산으로 전환되고 있습니다. 생산기술의 발전과 방수, 투습, 경량 등 기능성 제품의 장점이 부각되면서 고부가가치 소재로 인식이 변화되고 있으며 소재 특성을 용도에 맞게 강화하면서 PU기반의 합성피혁 시장의 규모가 점차 증가하고 있습니다. 2) 부직포 부문당사의 종속회사인 DK VINA에서 생산하는 부직포는 스포츠 신발용에 적용되고 있습니다. 선진국 시장에서의 안정적인 수요와 중국, 동남아 등 이머징 시장의 소득 수준 향상과 웰빙 트렌드 확산 등으로 스포츠와 건강에 대한 관심이 증가하면서 운동화 시장은 급성장하고 있습니다. 웰빙 및 건강에 대한 관심 확대는 부직포 시장의 최종 수요처인 운동화 시장에서 지속적인 성장의 핵심요인이며, 선진국을 포함하여 이머징 시장의 경제성장에 따른 중산층 증가추세로 전방시장의 성장은 지속될 것으로 전망됩니다. 최근 스포츠 브랜드 업체의 빠른 제품회전율로 납기일이 최근에는 45일 정도로 줄어들었고, 제품 경쟁력을 유지하며 납기를 대응하는 것이 밸류체인 내에서 중요한 요소로 자리매김 하였습니다. 3) 유통 부문중국의 합성피혁 시장은 과감한 투자와 풍부한 노동력 등을 통한 대량생산체제를 유지할 뿐 아니라 꾸준한 개발과 품질개선을 바탕으로 지속성장하고 있습니다. 그럼에도 현재까지는 저렴한 단가의 PVC 기반 합성피혁을 생산하는 업체가 주를 이루고 있습니다. Shanghai DK 고급형 PU소재 및 친환경 기반의 제품을 소싱 생산함으로써 상이한 시장을 형성하고 있습니다. 저가형 NON BRAND 소재 시장에서 벗어나 NIKE, ADIDAS 등의 유명 브랜드 소재 시장으로 진입하여 지속적인 확장세를 이룰 뿐 아니라 세계적인 친환경 트렌드에 맞추어 적극적으로 개발을 진행하고 있습니다. 일반적인 중국의 저가 합성피혁 시장에서 탈피한 고기능성 제품을 소싱함으로서 지속적인 성장이 가능할 것으로 보입니다. 4) 모자 부문당사 주요 자회사로 편입된 다다씨앤씨는 방글라데시에 모자 공장을 보유하고 있으며 스포츠용 모자를 주로 생산하고 있습니다. 과거 4대 리그 스포츠 중심에서 Blank Cap 및 Brand Cap 중심으로 주요 시장이 변화함에 따라 제조업체 자체적인 기술의 중요성이 대두되고 있으며 특히 지속가능한 패션 트렌드의 부상으로 업사이클 소재와 합리적 가치 소비 확산에 따른 기술 개발력이 요구되어지고 있습니다. 다다씨앤씨는 오랜 사업연혁으로 쌓아온 기술노하우를 통해 디자인 및 패턴 개발조직을 구분하여 바이어 맞춤형 제품을 제공하고 있으며 리사이클 소재를 활용한 제품 차별화와 Flex Band 개발을 통해 변화하는 소비 시장에 대응하고 있습니다. 다다씨앤씨는 중국 및 베트남 자회사의 지리적 이점을 활용하여 외주 공장을 확대하고 부설연구소를 신설하여 차별화된 제품을 개발하는데 더욱 박차를 가할 예정이며 국내 내수 시장 진출을 통해 바이어 확대를 공략할 계획입니다. (3) 경기변동의 특성 1) 합성피혁 부문당사가 현재 생산하고 있는 합성피혁 제품은 주로 의류, 헤드셋, IT소재, 헤드셋, 가구용, 차량용, 항공기용 등 다양한 산업분야에 걸쳐 적용되고 있습니다. 동사는 전방시장의 경기변동성 및 산업 내 경기 사이클에 따른 변동에 따라 영향을 받을 수 있습니다. 하지만 당사의 합성피혁은 단순히 천연피혁의 대체재가 아닌
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기능성이 첨가된 독립된 제품군으로서 시장을 형성하고 있기 때문에 직접적인 영향은 타 업체 대비 경미하다고 볼 수 있습니다. 2) 부직포 부문부직포는 다양한 산업에서 사용이 점차 증가하고 있는 소재로 DK VINA에서 생산 중인 부직포는 스포츠 신발용에 적용되고 있습니다. 신발 소재의 트렌드 변화, 수요감소 등의 영향으로 최종 전방시장인 스포츠용 신발 시장에 따라 그 수요가 변동될 수 있지만 일반적인 경기변동에는 큰 영향을 받지 않습니다. 3) 유통 부문당사의 경우 합성피혁 및 부직포 원부자재를 유통하기 때문에 합성피혁 및 부직포의 경기변동의 특성과 동일합니다. 4) 모자 부문당사가 생산하는 모자는 스포츠용 모자로 스포츠 시장의 경기 순환 국면에 주로 영향을 받아왔으나 최근 들어 스포츠를 위한 소비가 아닌 하나의 패션 소품으로 소비되면서 패션시장의 트렌드 변화에 더 큰 영향을 받고 있습니다. 패션 악세사리로서 가치소비로 구분되어 일반 경기 변동에 따라 영향을 받을 수 있으며 계절적 영향은 크게 받지 않습니다. (4) 국내외 시장여건 1) 합성피혁 사업부문 합성피혁 산업은 노동집약적인 산업으로 임금상승으로 인해 주변국가 대비 국내 경쟁력이 약화되고 있으며, 특히 중국의 과감한 투자와 저렴한 임금에 의한 저가 공세가 지속되고 있습니다. 경쟁강도 증가에도 불구하고 합성피혁 산업은 대기업의 소품종 대량생산체제에서 벗어나 중소기업 위주의 고가, 다품종 소량생산체제로 전환하며 국내 생산기반도 중국 대비 고가품, 고기능성 위주의 고부가가치 제품 생산으로 전환되고 있습니다. 생산기술의 발전과 방수, 투습, 경량 등 기능성 제품의 장점이 부각되면서 PU 소재로 인식이 변화되고 있으며 소재 특성을 용도에 맞게 강화하면서 인체에 무해한 친환경 소재를 기반으로 한 합성피혁 시장의 규모가 점차 증가하고 있습니다. 2) 부직포 사업부문 스포츠 브랜드 업체의 빠른 제품회전율로 납기일이 최근에는 45일 정도로 줄어들었고, 친환경 트렌드로 친환경/리사이클 제품의 수요가 증가하면서 제품 경쟁력을 유지하며 납기를 대응하는 것이 밸류체인 내에서 중요한 요소로 자리매김 하였습니다. DK VINA는 베트남 내에서 신발용 부직포를 니들펀칭 방식으로 생산하는 유일한 업체일 뿐아니라 GRS인증을 받은 친환경 부직포 생산이 가능하여 제품 경쟁력과 함께 빠른 납기 대응이 가능하여 고객사로부터 부직포 수요는 증가추세에 있을 것으로 기대됩니다. 3) 유통 사업부문 당사의 경우 합성피혁 및 부직포 원부자재를 유통하기 때문에 합성피혁 및 부직포 산업의 시장 여건과 동일합니다. 4) 모자 부문모자 제조 생산의 경우, 1970~80년대 중국을 중심으로 시장이 형성되었으나, 80년대 초반 자수 역량을 기반으로 한 고품질 스포츠 모자분야의 강세로 중국의 대량생산 제품의 수요가 감소하기 시작했습니다. 현재는 대만, 중국, 한국 기업들의 벤더 경쟁의 심화로 보다 차별화된 제품 개발이 활발히 진행되고 있으며 특히 지속가능한 친환경 소재 및 기술을 활용한 패션제품에 대한 소비시장이 확대되고 있는 상황입니다.(5) 경쟁상의 강점과 단점 1) 합성피혁 부문국내 주요 경쟁업체 대비 규모 면에서는 열위하나 경쟁사와 주력제품 구성이 상이하여 자사가 주력으로 하는 분야에서 높은 제품 품질 및 가격 우위 등을 바탕으로 시장 내 경쟁에도 불구하고 높은 경쟁력을 확보하고 있습니다. 당사는 지속적인 투자를 통해 신규 제품 품목 및 거래처를 확대해오고 있으며 적극적인 영업을 통해 글로벌 의류업체 브랜드의 공급 밴더 등록과 독점 공급 협약 체결 등의 성과를 창출하였습니다. 자체적인 연구인력을 바탕으로 고객 요청 제품 사양의 적기 개발과 친환경 및 기능성 제품 관련 기술개발을 통한 지속적인 신제품 출시가 당사의 경쟁력을 좌우하는 요인으로 볼 수 있습니다. 2) 부직포 부문현재 베트남 내 니들펀칭용 부직포를 생산하는 업체로 베트남 내 위치하고 있는 신발용 합성피혁 생산 업체에 빠른 납기 및 제품 개발 대응이 가능합니다. 베트남 내수 거래를 통한 물류, 인건비 등 비용절감으로 높은 이익률을 확보하고 있으며
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지속적인 친환경 제품 납품을 통해 안정적인 고수익 창출을 기대하고 있습니다. 3) 유통 부문Shanghai DK 주로 고급형 PU소재 및 친환경 제품을 유통함으로써 중국 저가 시장과는 상이한 시장을 형성하고 있습니다. 또한 한국, 베트남 등 당사 인프라를 활용한 유통망을 확보하고 있어 고객의 니즈를 반영한 제품의 소싱, 판매가 용이합니다. 단순 유통 판매 뿐 아니라 기술 소싱을 통한 맞춤 소재 개발과 독점공급판매라는 자체적인 비즈니스 모델을 적용하여 일반 유통 대비 높은 이익률 확보가 가능하며 적극적인 친환경 제품 개발을 통해 독보적인 경쟁우위를 확보할 계획입니다. 4) 모자 부문세계 최대 모자 수입국가인 미국 시장은 2018년까지 중국의 납품 점유율이 가장 높았으나 미중 무역 갈등 및 관세비율의 증가가 탈중국화를 가속화시키며 멕시코, 베트남, 방글라데시의 납품 비율이 증가하고 있습니다. 당사는 제2의 베트남으로 불리는 방글라데시에 자체 공장을 보유하고 있어 저렴한 인건비와 물류비용으로 가격경쟁력을 가지며 오랜 업력과 축적된 기술력을 바탕으로 글로벌 업체들과 오랜 기간 파트너쉽을 체결하고 있습니다. 현재 생산 CAPA 증가와 자동화에 집중하여 사업을 전개하고 있어 생산성과 원가 경쟁력이 더욱 증가할 것으로 보입니다. 다. 사업부문별 주요 재무정보 (단위 : 백만원, %) 사업부문 2024년(제25기) 2023년(제24기) 2022년(제23기) 금액 비중 금액 비중 금액 비중 합성피혁 매출액 영업이익 총자산 부직포 매출액 영업이익 총자산 모자 매출액 영업이익 총자산 상품 매출액 영업이익 총자산 ※ 해당 내용은 부문간 내부거래를 포함하고 있습니다. 라. 새로이 추진하는 신규사업 당사는 본사 합성피혁을 스포츠 악세사리 용품 등에 접목하고 다다씨앤씨의 모자 사업과도 연계하여 전사 유기적인 협업 구조를 이뤄나갈 예정입니다. 또한 당사 유통망을 활용한 원가 절감과 해외 고객사 확보를 진행, 사업 규모의 확장을 목표로 하고 있습니다.
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 사업보고서에 기재한 예측정보는 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다. 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트 할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 지난해 국내경제는 펜데믹 이후 스테그플레이션이 지속되었지만 민간소비와 설비투자가 조금씩 살아나고 수출 경기가 회복되면서 조금씩 예전의 활력을 되찾고 있었습니다. 하지만 하반기부터 미국 트럼프 대통령의 당선으로 인한 자국 중심 경제체제 시작과 이로 인한 미국, 중국의 갈등이 심화되고 있고 이를 적절히 통제해야하는 국내 정치권에서도 대통령의 계엄과 탄핵이라는 초유의 사건으로 고금리, 고환율의 굴레에서 벗어나지 못하고 있는 실정입니다. 이 같은 국내외 불확실한 경제상황속에도 저희 디케이앤디는 23년도의 부진에서 탈피하여 다시 큰 폭으로 성장하는 반전의 기회를 잡았습니다. 지난 해 자산총계는 전년대비 13% 증가한 1,070억이며, 부채는 19% 증가한 304억을 기록하였습니다. 매출증가로 인한 매출채권과 매입채무의 증가가 가장 큰 요인으로 작용하였습니다. 회사의 재무건전성을 나타내는 부채비율은 전년도 37%에서 40%로 소폭 상승하였습니다. 지난해 글로벌 경기침체에도 불구하고 매출규모는 증가 하였으며, 저희 디케이앤디의 전 임직원들은 비용절감을 위한 노력을 통해 수익성 유지를 위해 최선을 다하였습니다. 금년에도 우리 경제는 미국과 중국의 충돌과 우크라이나·러시아 전쟁의 장기화 및 중동정세 불안 등으로 인한 불확실성 속에 제한적인 성장이 예측되는 등 매우 어려운 한 해가 될 것으로 생각됩니다. 이에 당사는 신규 사업 연계, 지속적인 연구개발을 통한 친환경 제품 위주의 제품군 구성, 차별화된 역량을 기반으로 시장 변화에 더욱 적극적으로 대응해 나가겠습니다. 3. 재무상태 및 영업실적 (연결기준) 가. 재무상태 (단위 : 백만원) 과 목 영업실적 전년대비 제 25 (당) 기 제 24 (전) 기 증감액 증감율(%) [유동자산] [비유동자산] 자산총계 [유동부채] [비유동부채] 부채총계 지배기업소유주지분 [자본금] [자본잉여금] [기타자본구성요소] [기타포괄손익누계액] [이익잉여금] 비지배지분 자본총계 ※ 당사는 한국채택국제회계기준을 적용하였습니다. 제25기 당사 자산은 전기 대비 125억원(13%) 증가한 1,070억원입니다. 자산의 주요 증가 원인은 현금 및 현금성 자산의 확보 및 매출의 증가로 매출채권이 증가하였으며, 부채는 전기 대비 47억원(19%) 증가한 303억원으로 매출 증가에 따른 매입채무가 증가하였습니다. 자본은 전기 대비 78억원(11%) 증가한 766억원입니다. 나. 영업실적 (단위 : 백만원) 과 목 영업실적 전년대비 제 25 (당) 기 제 24 (전) 기 증감액 증감율(%) 매출액 매출원가 매출총이익 영업이익 법인세비용차감전순이익 법인세비용 당기순이익 제25기 당사 매출액은 전기 대비 227억원(25%) 증가한 1125억원을 기록하였으며, 영업이익은 전기 대비 3억원(4%) 증가한 84억원을 기록하였습니다. 법인세비용차감전순이익은
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영업외비용의 증가 등으로 전기 대비 7억원(-8%) 감소한 90억원, 당기순이익은 전기 대비 1억원(-2%) 감소한 74억원을 기록하였습니다. 다 . 부문별 영업실적 (단위 : 백만원, %) 구분 제25기 제24기 증감율 금액 비율 금액 비율 금액 합성피혁 부직포 모자 상품 원단 원사 첨가제 등 기타 (외주가공/용역) 합계 ※상기 금액 및 비율은 매출액 기준입니다. (합성피혁 부문)합성피혁 부문은 미중 무역 갈등의 영향이 있었으나 전년도 대비 93억 증가한 255억원을 기록하였습니다. 2025년에는 신규바이어 수급 및 기존 바이어 수주를 위한 노력을계속할 예정이며 활발한 R 투자를 통해 신제품 개발에 주력, 추가적인 판가 조정 및 고마진 제품군 집중 판매를 통한 원가율 개선을 기초로 하여 신제품 적용 확대, 당사 합성피혁을 적용한 완제품 판매, 공격적인 R 투자로 매출규모 확대를 위한 누력을 경주할 계획입니다. (부직포 부문)부직포 부문의 경우 기존 설비에 대한 시설 투자 및 글로벌 시장 침체로 인한 오더의 증감으로 전기 대비 2.34% 증가한 229억원의 매출을 기록하였습니다. 25년도에는 적극적인 신규판로 개척을 통해 시장 확대에 주력할 예정입니다. (모자 부문) 모자 부문은 주요 시장인 미국 경기의 침체가 있었으나, 영업력 및 신규 바이어 확보등을 통하여, 전기 대비 29.95% 증가한 388억원을 기록하였습니다. 2025년도에는 고마진 신규 거래처 확보 및 기존 바이어에 활발한 영업 활동 등을 통한 매출규모를 높이기 위해 노력할 예정입니다. (상품 및 기타 부문)상품 및 기타 부문의 경우 미중 무역 마찰, 원부자재 가격 인상 등의 경제 상황 악화가 있었으나, 유통 시장의 판로 확보로 인해 매출액은 전년도 대비 24% 증가한 244억원을 기록하였습니다. 라. 신규사업 세계적인 친환경 트렌드에 따라 친환경 합성피혁 및 부직포의 수요가 점차 증가 추세를 이룰 것으로 예상되는 바, 당사는 독자적인 기술을 통해 트렌드를 선도하는 기업으로 나아가고자 지속적인 개발과 사업다각화를 구상하고 있습니다. (합성피혁 부문) 당사는 친환경 제품인 수성/무용제 합성피혁의 보편화를 비롯한 신규사업 연계 제품 출시 등을 연구 개발 목표로 삼아 고부가가치 창출을 계획하고 있습니다. 또한 기능성 제품인 당사의 합성피혁을 모자, 라이프스타일웨어, 골프용 악세사리 등에 접목하여 다다씨앤씨를 통해 제작, 유통함으로써 B2C시장으로의 진출을 계획하고 있습니다. (부직포 부문) 재생 원사를 이용한 친환경 부직포 생산량을 늘려 친환경 트렌드에 부합하는 고부가가치의 제품을 집중적으로 생산, 판매할 예정이며 니들 펀칭용 부직포로 생산 가능한 산업용, 필터용 부직포 제품 개발을 진행, 부직포 사업 범위를 확장해나갈 예정입니다. 또한 2025년 베트남 내 시설투자를 완료할 예정이며 설비에 대한 구체적인 방향은 DK VINA, 다다씨앤씨 등 해외자회사의 네트워크를 통한 현지화를 작업을 통해 사업 확장에 도움이 될 수 있도록 전사적으로 고려하여 진행할 계획입니다. (모자 부문) 모자 사업의 경우 방글라데시 생산 CAPA 증설과 현지화 전략을 강화하는 것을 기본으로, 오랜 사업 연혁을 토대로 쌓아온 기술노하우를 통해 친환경 및 기능성 제품 개발을 진행할 예정입니다. 또한 당사의 상해, 베트남 등 원부자재 소싱 네트워크를 활용하여 원가를 낮춰 영업이익 개선을 이루고 안정적으로 공급망을 확대해 나가는 것을 목표로 하고 있습니다. 또한 24년 미주에 설립한 현지법인 NEXT CAP INC를 통하여 미국의 유통망을 통한 관세 부담완화 및 신규바이어 발굴에 더 적극적으로 진행할예정입니다. 마. 환율변동 영향 당사의 매출은 수출비중이 높은 편이며, 주요 원자재 및 상품 등의 매입과 매출이 외화(달러화)로 이루어짐에 따라 외화거래 수행에 따른 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 따라서 환율변동으로 인한 외화자산 및 부채의 변동이 동사의 손익에 영향을 미칠 수 있습니다. 당사는 외화 자산 순포지션을 안정적인 수준으로 유지하기 위하여 지속적으로 관리하고 있으며. 필요에 따라
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환 헷지 파생상품 계약 및 환변동보험계약 등을 통해 환율위험을 줄이기 위한 노력을 하고 있습니다. 바. 자산 손상 인식 당사는 매 당기말종료일에 모든 금융·비금융자산에 대하여 손상징후의 존재 여부를 평가하고 있습니다. 당사는 당기 중 금융자산에 대한 손상차손을 기타영업외비용으로 인식하였습니다. 4. 유동성 및 자금조달과 지출 가. 유동성 (단위 : 백만원) 과 목 제 25 (당) 기 제 24 (전) 기 증감 증감율(%) 영업활동으로인한현금흐름 투자활동으로인한현금흐름 재무활동으로인한현금흐름 현금및현금성자산의증가(감소) 기초의현금및 현금성자산 기말의현금및 현금성자산 나. 유동비율 (단위 : 백만원) 구 분 제 25 (당) 기 제 24 (전) 기 증감 증감율(%) 유동자산(①) 유동부채(②) 유동비율(①/②)*100 다. 자금조달 (1) 당기말 및 전기말 현재 차입금의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 단기차입금 장기차입금 합 계 (2) 당기말 및 전기말 현재 장단기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 구 분 차입처 이자율(%) 당기말 전기말 단기차입금 우리은행 주임종단기채무 유동성장기차입금 중소벤처진흥공단 비유동성장기차입금 중소벤처진흥공단 합 계 5. 부외거래 보고서 작성기준일 현재 부정적 요인으로 작용할 부외거래는 없습니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 - 본 사업보고서의 'III. 재무에 관한 사항' 중 5. 재무제표 주석 내의 2. 중요한 회계추정 및 가정 주석을 참고하시기 바랍니다. 나. 환경 및 종업원 등에 관한 사항 - 본 사업보고서의 'Ⅱ. 사업의 내용' 및 'VIII. 임원 및 직원 등에 관한 사항' 을 참조하시기 바랍니다. 다. 법규상의 규제에 관한 사항 - 당사는 사업과 관련된 법규상 주요 규제가 없습니다. 라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 - 본 사업보고서의 'III. 재무에 관한 사항' 중 5. 재무제표 주석 내의 35.위험 관리 주석을 참조하시기 바랍니다.
명문제약 — 사업보고서 (2024.12)

II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 명문제약주식회사와 그 종속회사(이하 '연결회사')의 연결부문인 사업부문은 서로 다른 사업과 용역을 제공하는 전략적 사업단위입니다. 각 사업부문별 제품 및 상품은 다음과 같습니다. 사업부문 회사명 주요생산 및 판매제품 유형 의약품/바이오부문 명문제약(주)명문바이오(주) 완제 및 원료의약품 제조 및 판매의약품 유통 서비스부문 (주)명문투자개발 골프장, 부동산 개발 등 당사가 영위하는 사업은 위의 표에 기재된 것과같이 크게 의약품/바이오부문, 서비스부문 2가지로 구성되어 있습니다. 제39기 연결재무제표기준 186,443백만원의 매출을 기록하였으며, 사업부문별 매출실적은 다음 표와 같습니다. 요약표>-연결기준 기준일: 2024년 12월 31일 (단위: 천원) 구분 의약품/바이오부문 서비스부문 합계 내수 수출 합계 주) 상기 자료는 연결재무제표 작성 기준에 따라 작성되었습니다.주)상기 매출현황은 내부거래를 제거한 후의 금액입니다.연구개발비용으로 제 39기 연결재무제표 기준 매출액의 약 1.91% 해당하는 3,556백만원을 지출하고 있고, 이에따라 고지혈증의 적응증을 가진 MMP-320을 비롯한 제네릭의약품 및 MMP- 303등의 개량신약을 연구개발 하고 있습니다.본 사업의 개요에 요약된 내용의 세부사항 및 포함되지 않은 내용등은 "II. 사업의 내용"의 "2. 주요 제품 및 서비스"부터 "7. 기타 참고사항"까지의 항목에 상세히 기재되어 있으며 이를 참고하여 주시기 바랍니다. 2. 주요 제품 및 서비스 2-1. 주요 매출액 현황[의약품/바이오부문] (단위: 백만원, %) 매출유형 품목명 구체적 용도 제39기 제38기 매출액 비율 매출액 비율 제품 노피드캡슐 고지혈증치료제 로젯정 고지혈증치료제 명문로수바스타틴칼슘정 고지혈증치료제 명문아트로다캡슐 퇴행성 관절질환치료제 씨앤유캡슐 소화기용제 에페신정 근이완제 트라펜정/세미정 소염진통제 기 타 제품매출 계 상품 뉴라렌정/캡슐/주 뇌기능개선제 에스프롤정 역류성 에페신SR/에이스정 근이완제 트라펜서방정/세미서방정 소염진통제 기 타 상품매출 계 합 계 주) 별도재무제표기준으로 작성되었습니다.[서비스부문] (단위: 백만원, %) 구분 제39기 제38기 금액 비율 금액 비율 골프 코스 매출 식음료 매출 기타 매출 합 계 2. 주요제품(상품)의 가격변동 추이 (단위 : 원) 순번 구분 품목명 제39기 제38기 제37기 소화기용제 씨앤유캡슐 (1C) 고지혈증치료제 근이완제 에페신정 (1T) 고지혈증치료제 명문로수바스타틴 10mg (1T) 골관절염치료제 명문아트로다캅셀 50mg (1C) 치매치료제 셉트페질정10mg (1T) 주) 완제의약품의 가격 : 보험약가 기준가격 주요변동원인 : 약가재평가, 선별등재시스템(PLS), 실거래가상환제 등 3. 원재료 및 생산설비 3-1 원재료[의약품/바이오부문] (단위 : kg/원) (성분명) 제품명 매입처 제39기 제38기 제37기 디아세레인 수입 명문아트로다캡슐 TRB 내수 하이플 케노데스옥시콜린산과우르소데스옥시콜린산의 제3수화물마그네슘 내수 씨앤유캡슐 국전약품(ICE) 국전약품(대웅) 염산에페리손 내수 에페신정 동방에티엘외 디클로페낙B메틸아미노에탄올 내수 디크놀주사 대정(에스텍파마) 스코폴라민(g) 수입 키미테 Phytex(호주) 폴리카르보필칼슘 내수 실콘정 국전약품 레바미파이드 내수 레코스타정 대정(에스텍파마) 내수 팜앤비즈 구연산펜타닐 내수 명문구연산펜타닐주사 백수의약 삼응산업 노사케미칼 [서비스부문]- 해당사항 없음 [의약품/바이오부문]3-2. 생산능력, 생산실적, 가동률 (단위 :천개, %) 사업부문 사업소 제형별 구 분 제39기(2024년) 제38기(2023년) 제37기(2022년) 수량 수량 수량 의약품부문 제2공장 정제 생산능력 생산실적 가 동 률 캡슐제 생산능력 생산실적 가 동 률 제1공장 바이알주사제 생산능력 생산실적 가 동 률 앰플주사제 생산능력 생산실적 가 동 률 패취제 생산능력 생산실적 가 동 률 외용액제 생산능력 생산실적 가 동 률 계 생산능력 생산실적 가 동 률 3-3. 평균가동시간
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(2024년 1월~12월) 구분 1일평균가동시간 월평균가동일 가동일수(12개월) 가동시간 향남공장 8시간 19일 232일 주) 상기 표는 내부자료에 의해 작성되었습니다.[바이오부문]- 해당사항 없음 3-4. 설비에 관한 사항 [자산항목 : 유형자산 ] (단위 : 천원) 사업부문 소유형태 소재지 구 분 기초장부가액 당기증감 감가상각비 기말장부가액 의약품부문 자가 경기 화성 토지 경기 화성 건물 경기 화성 구축물 경기 화성 기계장치 경기 화성 정부보조금 경기 화성 공구와기구 경기 화성 차량운반구 경기 화성 비품 경기 화성 리스사용권자산 경기 화성 미착기계 경기 화성 건설중인자산 합계 [자산항목 : 유형자산 ] (단위 : 천원) 사업부문 소유형태 소재지 구 분 기초장부가액 당기증감 감가상각비 기말장부가액 바이오부문 자가 경기 화성 토지 경기 화성 건물 경기 화성 구축물 경기 화성 기계장치 경기 화성 정부보조금 경기 화성 공구와기구 경기 화성 차량운반구 경기 화성 비품 경기 화성 시설장치 경기 화성 리스사용권자산 경기 화성 미착기계 경기 화성 건설중인자산 합계 [자산항목 : 유형자산 ] (단위 : 천원) 사업부문 소유형태 소재지 구 분 기초장부가액 당기증감 감가상각비 기말장부가액 서비스부문 자가 경기 이천 토지 경기 이천 건물 경기 이천 구축물 경기 이천 기계장치 경기 이천 정부보조금 경기 이천 공구와기구 경기 이천 차량운반구 경기 이천 비품 경기 이천 입목 경기 이천 시설장치 경기 이천 리스사용권자산 경기 이천 건설중인자산 합계 4. 매출 및 수주상황 4-1 매출실적[의약품부문] (단위: 백만원) 사업부문 품목 구분 제39기 제38기 제37기 의약품 씨앤유캡슐 내수 에페신/SR정/에이스 수출 내수 합계 로젯정 내수 명문로수바스타틴정 내수 합계 명문아트로다캡슐 내수 노피드캡슐 내수 에스프롤정 내수 키미테패취 수출 내수 합계 기타 수출 내수 합계 합계 수출 내수 합계 주) 상기 의약품부문 매출실적의 자료는 별도재무제표의 의한 자료입니다.[서비스부문] (단위: 백만원) 구분 제39기 제38기 제37기 골프 코스 매출 식음료 매출 기타 매출 합 계 주) 상기 재무현황은 당사와의 회계정책 차이조정 등을 반영한 후의 금액이며, 내부 거래는 제거하기 전의 금액입니다.4-2. 판매경로, 판매방법 및 판매전략(1) 판매경로[의약품/바이오부문] 매출유형 구분 판매경로 2024년 매출액 비중 내수판매 직접거래 회사→병원,의원,약국→소비자 간접거래 회사→도매상→병원,의원,약국→소비자 수출판매 직접수출 회사→현지의약품 수입상,제약회사→거래처 간접수출 회사→국내 수출상→거래처 (2) 판매방법 및 조건 판매방법은 현금 및 외상매출을 병행하고 있습니다. 외상매출된 제품의 대금 회수방법은 1~6개월 사이에 현금과 카드, 어음으로 결제됩니다.또한, 부동 부실거래선은 회사 관리 규정에 의거하여 정리하고 있으며 판매 및 수금이 양호한 우량거래처를 중심으로 영업 활성화하는데 주력하고 있습니다. 매출유형 구분 판매방법 판매조건 내수판매 직접거래 영업부 직원이 병원을 직접방문하여 판매 -현금 및 외상매출-외상판매된 제품의 현금,카드, 어음으로 결제 간접거래 도매상을 통하여 종합병원에 입찰하여 판매CSO(의약품판매대행) 활용 수출판매 직접수출 외국에 있는 Buyer(직접주문자)를 통한 수출(자가상표부착방식) 간접수출 국내에 있는 무역전문업체를 통하여 판매(자가상표부착방식) -Local L/C-구매승인서 (3) 판매전략 구 분 ETC 전문의약품 거래선확보 -거래처 방문 및 제품 정보 전달-제품 설명회 실시-영업사원(MR)의 제품 교육 실시-제품별 담당 매니저(PM) 실시-공정경쟁규약 및 자율준수프로그램(CP) 교육 실시-CSO(의약품판매대행) 활용 홍보 -학술지 및 인터넷 배너 광고-제품특성과 관련된 판촉물 배포-병,의원에 환자를 위한 질병 안내서 배포-CP 규정 준수 포상제 실시 -전년대비 실적평가하여 인사고과 반영 및 인센티브 지급-신규거래처 확대-매출 증대 [서비스부문]서비스 부문 사업장은 2009년 2월 18일자로 골프장운영업과 관련 부대사업을
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영위할목적으로 설립되었으며, 2009년 2월 23일자로 주식회사 딤플로부터 경기도 이천시에 9홀 규모의 대중 골프장을 인수하여 영업을 시작하였습니다.(1) 판매경로 - 판매직원을 통한예약- 고객 직접 예약에 의한 예약 (2) 판매방법 및 조건 - 골프장의 매출은 그린피, 장비 대여료, 부대시설 이용료 등을 통해 이루어지며판매방법은 현금, 카드결제 등입니다.(3) 판매전략- 적극적 홍보 및 대고객 서비스 극대화- 고객관리, 거래선 관리 등 5. 위험관리 및 파생거래 5-1 위험관리[의약품/바이오부문](1). 외환위험관리당사의 외환위험은 주로 인식된 자산과 부채의 환율변동과 관련하여 발생하고 있습니다. 외환위험은 미래예상거래 및 인식된 자산부채가 기능통화 외의 통화로 표시될때 발생하고 있습니다.당기말 및 전기말 현재 화폐성 외화자산 및 부채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: USD) 구분 당분기말 전기말 자산 부채 자산 부채 USD EUR 당기와 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 미국달러화(USD)에 대한 기능통화의 환율이 10% 변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익(손실)에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기말 전기말 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 USD EUR (2). 이자율 위험관리이자율 위험은 미래에 시장이자율 변동에 따라 예금과 차입금에서 발생하는 이자비용 및 이자수익이 변동될 위험으로서, 당사의 일반차입금에서 발생가능한 위험입니다. 이자율 위험의 관리는 이자율이 변동함으로써 발생하는 불확실성으로 인하여 금융자산과 부채의 가치변동을 최소화 하는 데 그 목적이 있습니다. 보고기간종료일 현재 당사가 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부가액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기말 전기말 고정이자율 금융자산 금융부채 변동이자율 금융자산 금융부채 보고기간종료일 현재 당사가 보유하고 있는 변동금리 이자부 금융상품과 관련하여 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 1% 변동한다고 가정할 때 법인세차감전순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당분기말 전기말 1% 상승시 1% 하락시 1% 상승시 1% 하락시 법인세차감전순이익 [서비스부문]골프장 사업은 요일별·시간대별·고객별, 그린피 차등 적용, 여러 편의시설 제공등으로 인하여 골퍼들의 선택기회가 넓어져 골프 업계 전반의 성장성은 지속될 것으로 예상됩니다. 반면, 많은 골프장 건립으로 노후화된 개별 업체는 리모델링 또는 합병 등으로 새로운 성장 동력 발굴을 필요로 하고 있습니다. 지구 온난화로 인한 기온 상승, 하절기 뚜렷한 장마철 없는 폭염, 그리고 가뭄 현상 등이 장기간 지속될 경우 잔디 관리에 많은 비용 소요가 예상되므로 업계에서는 정보를 공유하고 골프장별로 종합적이고 다각적인 해결책을 모색하고 있습니다. 5-2 파생거래- 해당사항 없음. 6. 주요계약 및 연구개발활동 6-1 주요계약[의약품/바이오부문](1). 라이센스아웃(Licence-Out) 계약- 해당사항 없음(2). 라이센스인(Licence-In) 계약 순번 품목 계약상대방 계약체결일 계약종료일 총계약금액 진행단계 테고캡슐20 테고캡슐25 발주일로부터~5년 (종료 후 2년씩연장) 계약금 없음 제품판매중 부프레인패취 계약일로부터 12년 718백만원(로열티 별도) 진행중 주) 상기 자료는 최근 5개년치의 주요 계약자료입니다. 1) 테고캡슐20,25 계약 상대방 계약 내용 한국에서의 테고캡슐에 대한 허가, 판매를 명문제약이 진행 총 계약금액 초기 계약금 없음 계약 조건 - 한국에서의 테고캡슐에 대한 허가, 판매를 명문제약이 진행- 1차 계약기간 종료 후 2년씩 자동연장- 계약종료 3개월 전 양사의 합의에 의해 계약종료 가능 기타 사항 2) 부프레인패취 계약 상대방 계약 내용 부프레인패취의 국내 시장 내 허가 및 판매에 대한 독점적 권리 획득 총 계약금액 7억1천8백만원(EUR 540,000) 계약 조건 - 계약서 서명시 EUR 100,000, 지급완료- 임상시험 시작 혹은 허가신청 시 EUR 50,000, 지급완료-제품 발매
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시 및 연간판매 금액에 따른 약정금액 지급예정 기타 사항 [서비스부문] 계약명 계약상대방 계약체결일 계약상의 주요내용 인수계약 (주)딤플 경기도 이천시 소재 9홀 규모의 대중 골프장 인수 기부계약 명문청소년문화재단 명문청소년문화재단으로 토지/건물 기부 6-2 연구개발활동[의약품/바이오부문](1). 연구개발활동의 개요당사는 고혈압의 적응증을 가진 개량신약인 MMP-125를 비롯한 개량신약 및 제네릭 의약품을 연구하고 있습니다.(2). 연구개발 담당조직(1) 연구개발조직개요당사는의 연구개발은 생산본부의 기업부설연구소와 개발본부에서 담당하고 있습니다. 기업부설연구소는 제제연구팀으로 구성되어 있으며 개발본부는 개발기획팀, 개발1팀, 개발2팀으로 구성되어 있습니다. (주) 연구개발 조직도> 명문제약-연구개발-조직도.jpg 명문제약-연구개발-조직도 (주) 연구개발 조직도> 명문바이오 연구개발 조직도.jpg 명문바이오 연구개발 조직도 3) 연구개발인력현황 공시서류 작성일 기준 현재 명문제약(주)은 박사 2명, 석사 12명, 학사 6명 등 총 20 명의 연구인력을 보유하고 있습니다. 구분 인원(명) 박사 석사 기타 합계 개발본부 개발기획팀 개발1팀 1(약사) 개발2팀 1(약사),3 생산본부 제제연구팀 1(약사) 1(약사), 6 합계 주) 2024년 12월 31일 기준으로 작성하였습니다. 공시서류 작성일 기준 현재 명문바이오(주)는 박사급1명, 석사급 2명, 학사 1명 총 4명의 연구인력을 보유하고 있습니다. 구분 인원(명) 박사 석사 기타 합계 연구소 합성연구팀 합계 주) 2024년 12월 31일 기준으로 작성하였습니다.[서비스부문 연구개발인력현황]- 해당사항 없음(4) 핵심 연구인력[의약품부문] 성명 직급 담당업무 최종학위 주요학력 및 경력 이장호 상무 개발총괄 박사 차의과대학교 약학대 박사서울대학교 약학대 학사명문제약 개발본부장 이영미 전무 품질관리 박사 덕성여대 약학대 학사성균관대학교 약학대 박사명문제약 생산본부장 유정권 상무 제조관리 석사 서울대학교 분자생물학 석사 충남대학교 악학대 석사(전) 보령제약 품질그룹장명문제약 생산부문장 오유미 차장 제제연구 석사 성균관대 약학대 석사명문제약 제제연구팀장 [바이오부문] 성명 직급 담당업무 최종학위 주요학력 및 경력 이준광 이사 연구소장 박사 충북대학교 약학대학 박사(2018.08)보령제약 생산본부 그룹장(2020.10~2022.12) 조순기 이사 합성연구 학사 서울대학교 약학과 졸업(1993.02)동화약품 중앙연구소 수석연구원(1993~2012) [서비스부문]- 해당사항 없음(5) 연구개발비용 [연구개발비용(연결재무제표기준)] (단위: 천원 , % ) 구분 제39기 제38기 제37기 비용의성격적분류 원재료비 인건비 위탁용역비 도서인쇄비 소모품비 지급수수료 기타 연구개발비용합계 회계처리내역 제조경비 회계처리금액 계 연구개발비용 합계 매출액 연구개발비/매출액 비율[연구개발비용계/당기매출액X100%] [의약품부문 연구개발비용] (단위: 천원 , % ) 구분 제39기 제38기 제37기 비용의성격적분류 원재료비 인건비 위탁용역비 도서인쇄비 소모품비 지급수수료 기타 연구개발비용합계 회계처리내역 제조경비 회계처리금액 계 연구개발비용 합계 매출액 연구개발비/매출액 비율[연구개발비용계/당기매출액X100%] [바이오부문 연구개발비용] (단위: 천원 , % ) 구분 제39기 제38기 제37기 비용의성격적분류 원재료비 인건비 위탁용역비 도서인쇄비 소모품비 지급수수료 기타 연구개발비용합계 회계처리내역 제조경비 회계처리금액 계 연구개발비용 합계 매출액 연구개발비/매출액 비율[연구개발비용계/당기매출액X100%] [서비스부문]- 해당사항 없음(6). 연구개발 실적- 연구개발 진행현황 및 향후계획작성기준일 : 2024년 12월 31일 순번 구분 품목 적응증 연구시작일 현재진행단계(국가) 승인일 개량신약 MMP-301 해열소염진통제 허가완료 개량신약 텔미원스플러스정 2함량 고혈압,고지혈증 NDA 신청완료 개량신약 MMP-303 당뇨병 품목허가 완료 제네릭의약품 자바록사정 4함량 항응고제 품목허가 완료
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제네릭의약품 MMP-202 마취회복제 품목허가 완료 제네릭의약품 MMP-102 당뇨병 신경병증 품목허가 완료 제네릭의약품 MMP-203 철분제 허가신청중 미정 제네릭의약품 MMP-103 당뇨병 Licence-In 검토 중 미정 제네릭의약품 MMP-104 건위소화제 허가신청중 미정 제네릭의약품 MMP-105 당뇨병 품목허가 완료 23년 1Q 승인완료 개량신약 MMP-305 구역,구토 임상시험 종료 미정 개량신약 MMP-306 항히스타민제 품목허가 완료 개량신약 MMP-307 당뇨병 품목허가 완료 개량신약 MMP-308 고혈압,고지혈증 품목허가 신청 예정 2025.2Q 예정 개량신약 MMP-309 소화성궤양 품목허가 완료 23년 1Q 고함량 승인 완료 제네릭의약품 MMP-111 역류성식도염 2022.2Q API 검토중 미정 제네릭의약품 MMP-113 항응고제 2022.2Q I생동시험 종료 제네릭의약품 MMP-114 해열소염진통제 2022.3Q 제제연구중 미정 제네릭의약품 MMP-204 피부질환용제 제제연구중 미정 개량신약 MMP-316 관절염 2023.1Q 품목허가 완료 제네릭의약품 MMP-115 당뇨병 2023.1Q 품목허가 완료 개량신약 MMP-317 고혈압 2023.3Q 제제연구중 미정 제네릭의약품 MMP-116 비뇨기계 2023.4Q 제제연구중 미정 제네릭의약품 MMP-117 고지혈증 2023.4Q 제제연구중 미정 개량신약 MMP-318 관절염 2024.1Q 제제연구중 미정 제네릭의약품 MMP-118 고지혈증 2024.1Q 제제연구중 미정 제네릭의약품 MMP-119 고지혈증 2024.1Q 제제연구중 미정 제네릭의약품 MMP-120 소염진통 2024.1Q 제제연구중 미정 제네릭의약품 MMP-121 소화기 2024.1Q 제제연구중 미정 제네릭의약품 MMP-122 저혈압 2024.1Q 제제연구중 미정 제네릭의약품 MMP-320 고지혈증 2024.2Q 임상시험완료 미정 제네릭의약품 MMP-123 고지혈증 2024.3Q 제제연구중 미정 개량신약 MMP-321 근골격계 2024.3Q 제제연구중 미정 제네릭의약품 MMP-124 이담제 2024.1Q 제제연구중 미정 제네릭의약품 MMP-125 고혈압 2024.3Q 제제연구중 미정 제네릭의약품 MMP-26 신경계 2024.3Q 품목허가 신청중 미정 ※상세 현황은 '상세표-4. 연구개발활동' 참조 [서비스부문]- 해당사항 없음7-1. 업계의 현황 (1) 산업의 특성[의약품/바이오부문]- 제약산업은 각종 질병의 진단, 치료, 경감, 처치, 예방 또는 건강증진을 목적으로 하는 의약품을 연구하고 제조하는 산업입니다. 의약품 산업은 인간의 생명과 보건에 관련된 제품을 생산하는 정밀화학사업으로 건강증진 및 건강권 확보와 직결된 산업입니다. 따라서 제품의 개발, 임상시험, 허가 및 제조, 유통,판매, 약가 규제, 지적재산권 보장 등 전과정을 정부에서 엄격히 규제하고 있습니다.[서비스부문]- 경기변동에 따른 민감성이 예측불가한 시장입니다. 골프산업의 경우에는 소비자의 여가이용방법 및 경제상황에 따라 시장 여건의 변동이 예측 불가하며, 계절적 기온 변화에 따라 이용객수가 변동되는 특징을 보입니다. 국내의 경우 5월, 6월, 10월 이용객수가 가장 많으며, 동절기는 추위와 눈으로 인한 비수기로 나타나고 있습니다.골프산업은 국민소득의 증감율, 경기변동의 영향, 여가시간의 정도에 의하여 많은 영향을 받고있으며 그 외의 요건으로는 정부의 관련정책 및 법규에 따른 국민들의 골프장에 따른 인식정도에 의하여 영향을 받을 수 있습니다.(2) 산업의 성장성[의약품/바이오부문]2023년 국내 제약시장은 약 31조로 넘어섰고, 이는 역대 최고치 이며 전년대비 5.3% 성장했습니다. 전세계적으로 노령화에 따른 의약품 수요 증가와 더불어 신약개발로난치성 질환 치료제 시장의 성장이 지속될것으으로 보이며, 구식 식습관, 인구고령화 및 경제수준 향상에 따른 의료 서비스 기대치 상승, 이에 부응하는 의약품 연구개발 활성화 등으로 인해 국내 제약산업도 계속적인 성장을 기대할 수 있습니다. [서비스부문]2023년 국내
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골프시장 규모는 9조 2000억원으로 전년 대비 균 4.2% 증가했다. 이는, 골프가 대중화된 스포츠임을 확인시켜주는 명확한 결과며 더이상 우리에게 낯설고 어색한 스포츠가 아님을 설명합니다.(현대경제연구원)(3) 경기변동의 특성[의약품/바이오부문]제약업은 여타 다른 산업에 비해 경기변동에 영향을 받지않는 비탄력적인 성향을 보이고 있습니다. 일반의약품은 경기 변동과 계절적인 요인에 영향을 일부 받는 편이지만 전문의약품의 경우 정부의 정책적 요인에 더 큰 영향을 받고 있습니다.의약품은 기능상 전문의약품과 일반의약품으로 구별할 수 있으며, 전문의약품인 병원전문치료제는 경기변동에 비탄력적인 양상을 보이나, 일반의약품은 일반소비재처럼 경기변동에 어느정도 민감한 편입니다. 수요와 공급사이의 상관관계에서 일부 품목을 제외하고는 공급과잉 현상을 보이지만 경기변동의 영향에 따라 수요의 급격한 증감은 나타나지 않습니다.[서비스부문]국내 골프장산업 시장규모는 골프인구/골프장수 증가, 입장료 인상 등으로 매년 확대되고 있습니다.국내 골프장산업 매출액은 골프장수 및 골프장 이용객수 증가 등으로 당분간 늘어날 것으로 전망됩니다.(4). 국내외 시장여건[의약품/바이오부문]R 및 투자가 선진국에 비해 낮은 편이기에 대부분의 국내회사들이 특허가 만료되는 제품에 대한 제네릭 의약품 개발에 집중하고 있어서 타산업에 비해 제품의 품질 경쟁이 아닌 마케팅 경쟁이 치열한 상황입니다. 더불어 제휴관계에 있던 외국계 다국적 기업들이 국내 시장에서의 높은 제품 지명도를 기반으로 브랜드를 회수하여 직접 국내 시장의 진출을 시도함으로써 새로운 라이벌 구도를 형성하였고 국내 대기업 역시 제약업계에 진출하여 업체간 경쟁은 심화되고 있습니다.[서비스부문]국내 골프장수는 2023년말 기준 575개로 입니다. 내장객이 가장 높은것으로 나타나는 경북,경남 지역은 골프장이 부족한것으로 볼 수 있는데, 향후 신규 골프장 유입을 기대해 볼 수 있습니다. (5). 법규, 정부 규제 사항 및 시장 환경[의약품/바이오부문]1)법규제약산업은 국민의 생명과 건강에 직결되어 있습니다. 따라서, 제품의 생산, 품질관리, 유통, 판매 등의 전체 과정에 있어 타산업과 비교해 많은 규제와 제약이 있으며, 약사법, 마약법, 향정신성의약품관리법 및 우수의약품제조관리기준(KGMP) 우수의약품유통관리기준(KGSP) 등의 각종 법령에 의하여 규제되어 있습니다.2008년 부터 제형별 GMP에서 품목별 사전 GMP로 변경되었으며 매년 신고대상원료의약품(DMF) 및 의약품동등성 입증이 필요한 의약품을 추가하였습니다.이는 무분별한 제네릭 개발을 막고 엄격하게 입증된 제품이 경쟁력을 갖추는 계기가 되었습니다. 당사는 이와 같은 변화에 대응하여 우수한 개발연구 인력을 확보하고 투자하고 있습니다. 또한 2018년 GMP 신축공장 완공으로 힘을 더하고 있습니다.2)일괄약가인하 시행2012년 2월 29일 보건복지부의 일괄약가인하 고시에 따라 같은해 4월1일 부터 이미 특허가 만료되고, 제네릭 제품이 출시된, 기등재의약품 가격이 2007년 1월 1일자 동일성분의약품 최고 가격의 53.55%까지 인하되었습니다.3)제네릭 약가제도 개편2019년 3월 27일 보건복지부의 제네릭 의약품 약가제도 개편방안 발표에 따라 '약제의 결정 및 조정기준'의 일부개정고시안이 실시되고 있습니다.이는 엄격한 규제의 강화라는 측면도 있지만, 연구개발에 역량을 쏟는 기업에 기회를 가져다 주는 효과도 분명히 있을 것입니다. 당사는 이러한 기조에 대응하여 연구개발 투자에 역량을 집중할 것입니다.4)윤리경영 강조정부의 리베이트 규제정책으로 2009년 8월에는 리베이트 약가연동제, 2010년 11월에는 리베이트 쌍벌제 등이 시행되면서 영업규제가 강화되었고 2011년 8월 12일에는 약가일괄인하 정책을 예고하여 2012년 4월 1일부터 시행되었습니다.이에 당사는 CP 준수관련 교육을 실시하고 이에 따른 경영이 이루어지도록 힘쓰고 있습니다.[서비스부문]- 해당사항 없음 7. 기타 참고사항 7-2 조직도 [의약품 부문] 명문제약 조직도.jpg 명문제약