chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
비엔케이제2호기업인수목적 — 사업보고서 (2024.12)

II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 「자본시장과 금융투자업에 관한 법률」(이하 "자본시장법")에 따라 설립된 한국거래소 코스닥시장에 상장한 후 다른 회사(이하 "합병대상법인")와 합병하는 것을 유일한 사업목적으로 하는 회사로 이 외에 별도의 사업을 영위하지 않습니다. 1. 합병에 관한 사항 가. 합병개요 (1) 합병 형태 당사는 영업양수 혹은 지분취득 등이 아닌 순수합병방식으로 합병방식이 제한되며, 「상법」(이하 “상법”)에 따른 간이합병이나 소규모합병을 할 수 없습니다. 또한, 상법 제524조에 따른 신설합병의 방식으로 합병할 수 없으며, 자본시장법 제9조 제15항 제4호에 따른 주권비상장법인과 합병하는 경우 「코스닥시장 상장규정」(이하 “상장규정”) 제2조 제1항 제1호 바목 2)에 따른 합병상장을 제외하고는 당사가 소멸하는 방식으로 합병할 수 없습니다. 또한, 자본시장법 시행령 제176조의5에 따라 산정된 합병가액 또는 최근 사업연도말 현재 재무상태표상 자산총액(합병대상법인이 다수인 경우 각 합병대상법인의 합병가액 또는 자산총액을 각각 합산한 가액을 말한다)이 자본시장법 시행령 제6조 제4항 제14호 가목에 따라 예치기관 등에 예치 또는 신탁된 금액의 100분의 80 이상이어야 합니다. 이 경우 합병대상법인이 다수인 경우에는 각 법인의 합병가액 또는 자산총액을 각각 합산한 금액을 기준으로 합니다. (2) 합병 일정 및 절차 당사가 합병대상법인과 합병하게 되는 경우 합병절차는 상법 및 자본시장법에 의거 주식회사의 합병절차에 따라 다음과 같이 진행됩니다. 합병계약체결, 이사회결의 → 공시 및 주요사항보고서 제출 → 합병상장(예비)심사 → 증권신고서 제출 및 효력발생 → 주총결의 및 합병등기 당사가 합병대상법인과 합병계약을 결정하는 이사회 결의를 한 경우, 사유발생 당일에 동 내용을 거래소에 신고해야 하며, 사유 발생일 다음날까지 합병계약서, 외부평가기관의 평가의견서, 이사회의사록 등이 첨부된 합병내용에 관한 주요사항보고서를 금융위원회에 제출하여야 하며, 지체 없이 합병대상 비상장법인의 상장적격성 심사를 위한 합병상장예비심사청구서를 거래소에 제출하여야 합니다. 이후 거래소는 동 청구내용을 토대로 합병대상법인의 상장 적격성에 대한 심사를 실시하게 됩니다. 합병대상법인의 상장 적격성을 인정받은 경우, 자본시장법 및 「증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정」(이하 “증발공규정”)에 따라 증권신고서를 금융위원회에 제출하여야 하며, 금융위원회에서 동 신고서에 대한 수리가 이루어지고 신고서의 효력이 발생하면 의결권을 행사할 주주를 확정하고 동 주주들을 대상으로 주주총회 소집을 통지하는 등의 주주총회 절차를 진행하게 됩니다. 당사는 2023년 11월 21일에 설립되었으며, 기업공개를 통해 최초로 모집한 주권의 주금납입일로부터 36개월내에 다른 법인과의 합병등기를 완료해야 합니다. 보고서 제출일 현재 당사는 「정관」(이하 “정관”) 제58조(합병대상법인의 규모 및 합병제한) 제2항에 따라 구체적인 합병대상법인을 선정하기 위한 협의 등을 진행하고 있지 않으며, 합병대상법인이 확정되는 시점에 합병이사회결의 이후 증권신고서 제출 시 상세일정을 공고할 예정입니다. (3) 합병가액의 산정 및 합병대가 당사의 상장 이후 합병대상법인 및 합병진행이 되는 경우 합병기일을 기준으로 합병대상법인의 주주명부에 기재되어 있는 주주에 대하여 합병대상법인의 1주당 관련 법규에서 정한 합병가액 및 합병비율 산정에 따라 당사의 보통주를 교부하게 됩니다. 당사와 합병대상법인과의 합병가액 산정은 자본시장법 시행령 제176조의5, 증발공규정 제5-13조 및 증발공규정 시행세칙 제4조부터 제8조에 따라 분석할 예정입니다. 주권상장법인인 기업인수목적회사와 주권상장법인 혹은 비상장법인과의 합병가액 산정 산식은 아래와 같습니다. (가) 주권상장법인인 기업인수목적회사 및 주권상장법인의 합병가액 산정방식 주권상장법인인 기업인수목적회사 및 주권상장법인의 합병가액은 자본시장법 시행령 제176조의5 제3항 제1호에 따라 합병을 위한 이사회결의일과 합병계약을 체결한 날
비엔케이제2호기업인수목적 — 사업보고서 (2024.12)

중 앞서는 날의 전일을 기산일로 [최근 1개월간의 거래량 가중산술평균종가, 최근 1주일간의 거래량 가중산술평균종가, 최근일의 종가]를 산술평균한 가액을 기준으로 100분의 30 범위 내에서 할인 또는 할증한 가액으로 산정합니다. 단, 상기 가격이 자산가치에 미달하는 경우에는 자산가치로 할 수 있습니다. (나) 비상장법인의 합병가액 산정 산식 주권상장법인과 합병하려는 주권비상장법인의 합병가액은 자본시장법 시행령 제176조의5 제1항 제2호 나목에 따라 자산가치와 수익가치를 가중산술평균한 가액으로 산정할 수 있으며, 그 산출 방법은 증발공규정 제5-13조 제1항 및 증발공규정 시행세칙 제4조에 따라 자산가치와 수익가치를 각각 1과 1.5로 하여 가중산술평균하여 산출하게 됩니다. 여기서 수익가치란 증발공규정 시행세칙 제6조에 따라 현금흐름할인모형, 배당할인모형 등 미래의 수익가치 산정에 관하여 일반적으로 공정하고 타당한 것으로 인정되는 모형을 적용하여 합리적으로 산정할 수 있습니다. 단, 상기 산출 방법에도 불구하고 자본시장법 시행령 자본시장법 시행령 제176조의5 제3항 제2호 나목 및 증발공규정 제5-13조 제4항에 따라 주권비상장법인의 합병가액는 기업인수목적회사인 당사와 협의하여 정하는 가액으로 산정할 수 있습니다. 향후 당사는 당사와 합병을 계획하고 있는 합병대상법인의 합병가액 산정 시, 합병주주총회에서의 승인 가능성을 높이고자 시장의 눈높이에 맞는 보다 적정한 합병가액 산출을 위하여 금융위원회가 정한 특정 요건을 갖추어 합병가액 산출의 자율성을 확보할 계획입니다. 나. 합병대상회사에 관한 사항 당사는 핵심원천기술력을 가지고 글로벌 시장에 경쟁력 우위를 지닌 비상장 법인의 발굴 및 합병을 통해 글로벌 기업으로의 성장 지원 및 주주가치 극대화를 목적으로 하고 있습니다. 당사는 정관상 합병을 위한 중점 산업군은 규정하고 있으나, 향후 추진하고자 하는 합병대상 회사의 업종을 특정하고 있지 아니합니다. 참고로, 당사는 정관 제63조(합병을 위한 중점 산업군)에서 합병을 중점적으로 추진할 산업군을 다음과 같이 예시하고 있습니다. 정관 제63조 (합병을 위한 중점 산업군) ① 이 회사는 상장 이후 합병을 진행함에 있어 성장잠재력을 지닌 우량회사와 합병을 추진하되, 다음 각호 중 하나에 해당하는 산업을 영위하거나 동 산업에 부품 및 장비를 제조·판매하는 기업을 중점으로 합병을 추진한다. 1. 제조업 2. 전자/통신 3. 소프트웨어/서비스 4. 바이오제약·의료기기 5. 2차전지 6. 게임/엔터테인먼트 산업 7. 모바일산업 8. 신재생에너지 9. 자동차 부품 10. 신소재·나노융합 11. 기타 미래 성장 동력을 갖추었다고 판단되는 산업 ② 제1항의 규정에도 불구하고, 이 회사는 합병을 위한 중점 산업군에 속하지 아니하는 우량회사와도 합병을 추진할 수 있다. 당사는 상장 이후 미래 성장 잠재력이 높고, 세계적인 경쟁력을 갖출 수 있는 산업분야를 적극적으로 탐색하여 합병대상회사를 발굴할 예정입니다. 한편, 정부는 2014년 '13대 미래성장동력 발굴 및 실행계획'을 수립하여 발표였으며, 2017년 '미래성장동력'을 '혁신성장동력'으로 개편하며, 매년 정책을 구체화 및 세분화하여 추진하고 있습니다. 해당연도 추진내용 2014년 13대 미래성장동력 발굴('14.3) 및 실행계획 수립('14.6) 2015년 19대 분야 확대 및 '미래성장동력 종합실천계획' 수립('15.4) 2016년 16년도 '미래성장동력 종합실천계획' 수립('16.3) 2017년 미래성장동력을 13대 혁신성장동력으로 개편하고, 혁신성장동력 추진전략('17.10) 및 추진계획 수립('17.12) 2018년 '혁신성장동력 시행계획' 수립('18.5), '혁신성장동력 추진현황 및 '19년 계획' 수립('18.12) 2019년 '혁신성장동력 주요동향 및 '18년도 이행현황 점검결과' 마련('19.3), 성장동력 정책 다변화를 위한 개선방안 및 아이템 발굴 추진 2020년 성장동력 추진성과 중간점검 실시('20.11~12.) 2018년 5월 28일 정부 관계부처가 합동으로
비엔케이제2호기업인수목적 — 사업보고서 (2024.12)

발표한 '혁신성장동력 실행계획'에 따르면 13대 혁신성장동력은 '혁신성장동력 육성으로 손에 잡히는 4차 산업혁명 구현'이라는 비전을 바탕으로 실행되었습니다. 13대 분야는 빅데이터, 차세대통신, 인공지능으로 이루어진 지능화 인프라 분야, 자율주행차, 드론(무인기)로 이루어진 스마트 이동체 분야, 맞춤형 헬스케어, 스마트시티, 가상증강현실, 지능형로봇으로 이루어진 융합 서비스 분야, 지능형반도체, 첨단소재, 혁신신약, 신재생에너지로 이루어진 산업기반 분야로 이루어져 있습니다. [13대 혁신성장동력분야] 13대 혁신성장동력분야 13개의 분야는 해당 산업의 특성에 맞춰 2차적으로 조기상용화 분야, 그리고 원천기술 확보 분야로 나뉘어 관리되고 있습니다. 이는 다시 3차적으로 여건 조성 분야, 시장 접근 분야, 수요 창출 분야, 산업확산 분야, 중장기 연구 분야로 나뉘어 지원되고 있습니다. 이러한 구분은 산업의 현재 성숙도와 향후 성장을 위한 현재의 부족한 점을 채워 주기 위한 구분입니다. 당사는 정부가 선정한 혁신성장동력 산업 및 향후 융합기술과 관련된 산업을 기초로 동 산업에 속한 기업 및 향후 연관관계가 높을 것으로 예상되는 기업을 중점 합병대상으로 선정하고 탐색할 예정입니다. 특히, 13대 혁신성장동력 산업을 중점 합병대상산업으로 고려하고 있으며 이들 산업의 미래 예상 전망 및 산업 생태계는 아래와 같습니다. 그러나 이들 산업의 미래 전망 혹은 향후 예상 성장전망치가 합병회사의 미래 전망을 의미하지는 않으며, 또한 당사는 합병 대상 업종에 별도의 제한을 두고 있지 아니합니다. ① 인공지능 인간 지능을 모방하여 작업을 수행하고 수집한 정보를 기반으로 반복적으로 개선할 수 있는 시스템 또는 기계 구분 내용 시장전망 디지털 가속화와 효과적인 TCO 및 사용 편의성을 고려한 강점이 조직 운영에 필수 요소로 여겨지며 AI 관련 시스템 도입이 가속화되며 성장 중 (국내 시장 '25년까지 약 10조원의 시장, 세계 시장은 약 203.6조원의 시장을 형성할 것으로 예상) 산업생태계 머신러닝, 컴퓨터비전, 자연어처리, 상황인지컴퓨팅 등으로 세분되는 생태계를 지니고 있으며 주요 기업은 구글, 메타(前 페이스북), IBM, 켄쇼 테크놀로지 등이 존재 파급 효과 세계적 수준의 AI핵심기술 조기 확보를 통한 금융, 법률, 의료 등 국민체감 AI 서비스 상용화 실현 ② 혁신신약 바이오의약품을 중심으로 한 항체치료제, 세포치료제, 유전자치료제 구분 내용 시장전망 전 세계 바이오의약품 시장 규모는 현재 전체 의약품 시장의 성장 동력이며, 바이오의약품 시장의 성장 규모 전망은 '26년까지 505억달러 (약 64조)로 성장할 것으로 전망 산업생태계 글로벌 제약산업은 현재 바이옹의약품으로 전화되고 있는 추세로, 주요 기업은 BMS, Merck, Roche, Novartis, Gilead 등이 존재 파급 효과 후보물질 발굴 등 기초연구 지원과 비임상임상시험 등 실용화 지원을 통해 '22년 까지 글로벌 신약개발 성과 15개 창출 ③ 지능형 반도체 인간을 능가하는 인식과 사고가 가능한 고도의 병렬 지능 컴퓨팅을 실행할 수 있는 반도체 구분 내용 시장전망 지능형 반도체 시장의 성장 규모는 '30년까지 약 1,179억 달러 (약 137조원)으로 성장하고, 시스템 반도체 시장에서 차지하는 비중 역시도 31% 수준으로 확대될 것으로 예상 산업생태계 반도체 제조 기업 중 팹리스 기업들과 파운드리 기업들의 협력이 지능형 반도체 제조에 있어서 매우 필수적으로 작용할 것으로 예상 파급 효과 지능형반도체 핵심기술 개발 및 선순환 생태계를 구축하여 글로벌 경쟁력 확보 ④ 차세대통신 현재 LTE로 알려진 4G 이후 5G, 6G 통신 기술 구분 내용 시장전망 국내 5G 시장의 성장 규모는 '25년 34.7조원으로 성장 예상, 또한 세계 6G 시장의 성장 규모는 '28년 10억 4천만 달러(1조 3000억원), '32년 409.9억 달러(52조 532억원)에 이를 것으로 예상 산업생태계 5G는 네트워크 구축에 있어 많은 노력을 들인 반면, 서비스 및 콘텐츠에 있어서 약점이
비엔케이제2호기업인수목적 — 사업보고서 (2024.12)

존재했고, 아직 상용화되지 않은 6G의 경우에는 네트워크 구축뿐만이 아닌 초창기부터 서비스 및 콘텐츠에서도 생태계 구축에 있어서도 노력 파급 효과 국민의 일상생활과 사회시스템을 디지털 신경망으로 연결하는 4차 산업혁명 대비한 초연결 지능형 네트워크 기반 구축 ⑤ 첨단소재 고도의 과학 기술을 이용하여 만든 재료 구분 내용 시장전망 산업 경쟁력 강화를 위한 혁신적인 소재에 대한 수요 증가로 세계시장 규모는 517억달러('13년)에서 1,394억달러('20년)로 2.7배 증가할 전망 산업생태계 산업 발달에 따라 요구되는 소재 기술의 다양성을 고려할 때 원천기술 기반의 중소기업 창업은 산업생태계 구축에 필수적인 요소임 파급 효과 '22년까지 가치사슬 기반의 첨단소재 개발 지원 ⑥ 드론(무인기) 실제 조종사가 직접 탑승하지 않고, 지상에서 무선으로 조종해 사전 프로그램 된 경로에 따라 자동 또는 반자동으로 날아가는 비행체 구분 내용 시장전망 드론의 국내 시장은 '25년까지 약 1조원 규모로 성장할 전망이고, 전세계적으로 636억 달러 (80조 7,592억원)의 시장으로 성장할 전망 산업생태계 드론 시장의 생태계는 크게 부품생산 및 제작, 활용분야로 구분되는데, 현재의 드론시장의 생태계는 직접 부품생산보다 수입된 재료를 제작해 판매하는 형태로 생산이 아닌 제작 분야로 규정 파급 효과 공공수요 창출을 통한 초기시장 마중물 지원으로 해외시장 개척을 위한 기술개발 및 지원 인프라 완비 ⑦ 지능형 로봇 외부환경을 인식하고 스스로 상황을 판단하여 자율적으로 동작하는 로봇 구분 내용 시장전망 세계 로봇시장 규모는 '22년까지 약 2,700만 달러(342억원) 로 성장할 전망이며, 국내 로봇시장 규모는 '22년까지 206억원으로 성장할 전망 산업생태계 산업 각 분야의 제조현장에서 작업을 수행하는 제조용 로봇과 개인의 서비스를 제공하는 비제조 로봇으로 나뉘는데, 이러한 비제조 로봇은 다시 개인서비스와 전문서비스로 나뉨 파급 효과 '22년까지 근로자와 협업 작업이 가능한 협동로봇을 확산하고, 로봇을 활용한 의료재활, 사회 안전 등 서비스 제공 ⑧ 맞춤형헬스케어 개인 생활과 밀접한 라이프로그(Life Log)를 수집하여 개인건강관리를 위한 맞춤형 서비스를 제공할 수 있는 플랫폼 서비스 구분 내용 시장전망 전세계 디지털 헬스케어 시장은 '25년 5,044억 달러 (639조 5,300억원)로 성장할 것으로 전망 산업생태계 과거 병원 중심의 전자의무기록(Electronic Medical Record: EMR)에서 우리 몸이 평생 동안 만들어 내는 개인건강기록 (Personal Health Record: PHR)로 확장되며 성장하고 있음 파급 효과 국민건강 증진을 목적으로, 개인 맞춤형 질병예방, 치료, 건강증진 기술개발 및 첨단 융합 의료기기 개발로 태동기 신시장 선점 ⑨ 자율주행차 운전자 또는 승객의 조작 없이 자동차 스스로 운행이 가능한 자동차 구분 내용 시장전망 '30년 세계 자율주행차 시장은 6,565억 달러(약 815조원) 규모로 성장할 전망 산업생태계 센서, SW/통합, 제어/HVI, 네트워크, 인프라, V2V, 서비스등의 자율주행에 있어 핵심적인 요소들이 생태계로 존재 파급 효과 세계 수준의 자율차 경쟁력 확보: '20년 고속도로 자율주행 상용화 (레벨3), '30년 완전자율주행 상용화 ⑩ 빅데이터 기존 데이터베이스 관리도구의 능력을 넘어서는 대량의 정형 또는 심지어 데이터베이스 형태가 아닌 비정형의 데이터 집합조차 포함한 데이터로부터 가치를 추출하고 결과를 분석하는 기술 구분 내용 시장전망 '30년 세계 자율주행차 시장은 6,565억 달러(약 815조원) 규모로 성장할 전망 산업생태계 센서, SW/통합, 제어/HVI, 네트워크, 인프라, V2V, 서비스등의 자율주행에 있어 핵심적인 요소들이 생태계로 존재 파급 효과 세계 수준의 자율차 경쟁력 확보: '20년 고속도로 자율주행 상용화 (레벨3), '30년 완전자율주행 상용화 ⑪ 스마트 시티 새로운 물리, 화학적 결합을 통해 초경량화, 고성능화, 다기능성을 극대화한 융복합 소재 구분
비엔케이제2호기업인수목적 — 사업보고서 (2024.12)

내용 시장전망 세계 스마트시티 시장은 '26년까지 8,737억 달러(1,100조원) 규모를 기록할 전망 산업생태계 도시의 플랫폼화를 위한 플랫폼 (네트워킹 자산), 물리적 자산, 가상 자산, 인적 자산, 경제적 자산, 제도, 사회문화라는 7가지 요소를 중심으로 스마트도시 혁신 생태계 프레임워크를 구성 파급 효과 '22년까지 지능화 기술 등을 집적활용하여 도시문제를 해결하는 지속가능한 스마트시티 혁신 모델플랫폼 구현 ⑫ 가상증강현실 가상현실이란 현실에서 존재하지 않는 환경에 대한 정보를 사용자로 하여금 볼 수 있게 하는 방법이고, 증강현실이란 가상현실과는 다르게 사용자가 현재 보고 있는 환경에 가상 정보를 부가하는 형태의 기술 구분 내용 시장전망 세계 VR/AR시장 규모는 '30년 1조 5,000억원에 달할 것으로 전망 산업생태계 VR/AR산업의 생태계는 콘텐츠와 서비스 플랫폼, 네트워크, 디바이스가 결합된 생태계를 이룸 파급 효과 VR/AR 콘텐츠서비스 핵심기술 개발 및 산업과의 융합 촉진을 통한 생태계 고도화 도모 ⑬ 신재생에너지 석탄, 석유, 원자력 및 천연가스 등 화석연료가 아닌 태양에너지, 바이오매스, 풍력, 소수력, 연료전지, 석탄의 액화, 가스화, 해양에너지, 폐기물에너지 및 기타로 구분되고 있고, 이외에도 지열, 수소, 석탄에 의한 물질을 혼합한 유동성 연료를 의미 구 분 요건 시장전망 국내 신재생에너지 시장 규모는 '30년까지 9조원가량으로 성장할 것으로 전망, 세계 신재생에너지 시장 규모는 '30년까지 1조 달러로 (1,264조원) 성장할 것으로 전망 산업생태계 신재생에너지는 태양광, 풍력, 바이오매스 등 매우 다양한 생태계를 이루어져있고, 국내는 태양광과 풍력 위주로 생태계 형성 파급 효과 '30년까지 재생에너지 발전량 비중 20% 달성 다. 합병기한 내 합병을 완료하지 못하는 경우 예상 효과 (1) 회사에 미치는 영향 당사는 자본시장법 시행령 제6조 제4항 제14호 마목 또는 바목, 「금융투자업규정」(이하 “금융투자업 규정”) 제1-4조의2 제5항 제2호 및 정관 제59조(회사의 해산) 등에 따라 최초로 모집한 주권의 주금납입일로부터 36개월 이내에 합병대상법인과의 합병등기를 완료하지 못한 경우 해산을 하게 됩니다. 정관 제59조(회사의 해산) 자본시장법 시행령 제6조 제4항 제14호 마목 또는 바목 및 금융투자업규정 제1-4조의2 제5항 제2호에 따라 이 회사는 다음의 각호의 어느 하나에 해당하는 경우 회사를 해산하고 예치자금 등을 투자자에게 지급하여야 한다. 1. 최초 주권모집에 따른 주금납입일로부터 90일 이내에 이 회사가 발행한 주권이 유가증권시장 혹은 코스닥시장에 상장되지 아니한 경우 2. 최초 주권모집에 따른 주금납입일로부터 36개월 이내에 합병대상법인과의 합병등기를 완료하지 못한 경우 3. 합병대상법인과의 합병등기를 완료하기 전에 이 회사 주권이 자본시장법 제390조의 증권상장규정에 따라 상장폐지된 경우 (2) 투자자에게 미치는 영향 회사가 해산하는 경우 주주 등에 대한 잔여재산 분배가 이루어지게 됩니다. 향후 해산 사유 등으로 예치금 반환 사유가 발생하게 되면 정관 제57조(주권발행금액의 예치·신탁 및 인출 제한, 담보제공 금지) 및 정관 제60조(예치자금등의 반환 등)에 따라 배분될 계획입니다. 정관 제57조(주권발행금액의 예치·신탁 및 인출 제한, 담보제공 금지) ① 자본시장법 시행령 제6조 제4항 제14호 가목 및 금융투자업규정 제1-4조의2 제1항 및 제2항에 따라 이 회사는 주권발행금액(최초 모집 전에 발행된 주권은 제외한다)의 100분의 90 이상에 해당하는 금액을 주권의 주금납입일의 다음 영업일까지 증권금융회사 또는 신탁업자에 예치 또는 신탁하여야 한다. ② 자본시장법 시행령 제6조 제4항 제14호 나목 및 금융투자업규정 제1-4조의2 제3항에 따라 이 회사는 제1항에 의하여 예치 또는 신탁한 금전(이자 또는 배당금을 포함, 이하 "예치자금 등")을 합병대상법인과의 합병등기가 완료되기 전에 인출하거나 담보로 제공하여서는 아니된다. 다만 회사운영을 위하여 불가피한
비엔케이제2호기업인수목적 — 사업보고서 (2024.12)

경우로서 다음 각호의 하나에 해당하는 경우에는 예치자금 등을 인출할 수 있다. 1. 자본시장법 제165조의5에 따른 주식매수청구권의 행사로 주식을 매수하기 위하여 필요한 금전 한도 내에서 인출하는 경우 2. 제59조에 따라 이 회사가 해산하여 예치자금 등을 투자자에게 지급하는 경우 정관 제60조(예치자금등의 반환 등) ① 제59조에 따라 예치자금 등을 투자자에게 지급하는 경우, 다음 각호의 기준에 따라야 한다. 1. 공모전 주주는 주식등취득분에 대하여 예치자금 등의 지급대상에서 제외된다. 다만 공모전 주주가 최초 주권공모 이후에 주식을 취득한 경우, 당해 취득분에 대해서는 그러하지 아니하다. 2. 예치자금 등은 주식(제1호 본문에 따라 공모전 주주가 취득하고 있는 주식등은 제외함)의 보유비율에 비례하여 배분되어야 한다. ② 제1항에 의한 지급 후에 남은 회사의 재산은 상법 제3편 제4장 제12절(청산)의 관련 규정에 따라 배분하되, 주주에 대하여 분배할 잔여재산이 존재하는 경우에는 다음 각호의 순서에 의하여 잔여재산을 분배한다. 1. 공모주식에 대하여 제1항에 따라 지급된 금액(세후금액을 기준으로 한다. 이하 같다)이 공모주식의 발행가액에 미달하는 경우, 주주에 대하여 분배할 잔여재산은 공모주식에 대하여 잔여재산분배로서 지급되는 금액(제1항에 따라 지급된 금액을 포함함)이 당해 공모주식의 발행가액에 달할 때까지 우선적으로 공모주식을 대상으로 하여 주식수에 비례하여 분배한다. 2. 제1항 및 본 항 제1호에 따른 잔여재산분배 이후에 남는 잔여재산이 있는 경우에는 해당 잔여재산은 공모전 발행주식등에 대하여 공모전 발행주식등의 발행가액(전환사채에 대하여는 전환가액을 발행가액으로 하며, 이하 본조에서 같다.)에 달할 때까지 주식수등의 수(전환사채에 대하여는 전환시 발행될 주식수를 기준으로 한다. 이하 같다)에 비례하여 분배한다. 다만, 공모주식에 대하여 위 제1항에 따라 지급된 금액이 공모주식의 발행가액을 초과하는 경우에는 위 잔여재산은 본 호에 따라 공모전 발행주식등에 대하여도 동일한 초과비율에 달할 때까지 주식등의 수에 비례하여 분배한다. 3. 제1호 및 제2호에 따른 잔여재산분배 이후에도 남는 기타 잔여재산이 있는 경우에는 해당 잔여재산은 회사의 모든 발행주식등에 대하여 그 발행가격의 비율에 따라 분배된다. ③ 합병대상법인과의 합병에 반대하는 주주(이 회사의 발기인 및 공모전 주주는제외)가 주식매수청구권을 행사할 경우, 이 회사는 자본시장법 제165조의5 및 기타 관련법령에서 정하는 방법 및 절차에 따라 투자금을 반환하여야 한다. 라. 합병대상회사의 선정기준 및 합병대상회사에서 제외되는 회사 (1) 합병대상회사 선정기준 당사는 합병대상기업 선정에 대해 정관 제63조(합병을 위한 중점 산업군)를 토대로 상장규정 제75조(합병상장 심사요건)에서 규정하고 있는 기준 등을 충족하는 회사를 합병대상회사로 선정할 계획입니다. 또한, 정관 제63조(합병을 위한 중점 산업군)에 명시된 유망 중점 산업군에 국한하지 않고 향후 성장성이 높아 주주 이익의 극대화를 가져올 수 있는 우량회사를 합병대상회사로 선정하고자 합니다. 정관 제63조 (합병을 위한 중점 산업군) ① 이 회사는 상장 이후 합병을 진행함에 있어 성장잠재력을 지닌 우량회사와 합병을 추진하되, 다음 각호 중 하나에 해당하는 산업을 영위하거나 동 산업에 부품 및 장비를 제조·판매하는 기업을 중점으로 합병을 추진한다. 1. 제조업 2. 전자/통신 3. 소프트웨어/서비스 4. 바이오제약·의료기기 5. 2차전지 6. 게임/엔터테인먼트 산업 7. 모바일산업 8. 신재생에너지 9. 자동차 부품 10. 신소재·나노융합 11. 기타 미래 성장 동력을 갖추었다고 판단되는 산업 ② 제1항의 규정에도 불구하고, 이 회사는 합병을 위한 중점 산업군에 속하지 아니하는 우량회사와도 합병을 추진할 수 있다. 아울러 상장규정 제75조(합병상장 심사요건)에 따른 합병대상회사의 기준은 다음과 같습니다. 구분 요건 경영성과 등 (택 1) ① 계속사업이익 20억원(벤처기업은 10억원) ② 계속사업이익이
비엔케이제2호기업인수목적 — 사업보고서 (2024.12)

있고 매출액 100억원(벤처기업은 50억원) 감사의견 최근 사업연도 감사의견 적정 주식의 양도제한 주식양도의 제한이 없을 것 규모요건 합병대상법인 규모가 기업인수목적회사 공모예치자금의 80% 이상일 것 질적요건 기업의 계속성, 경영투명성, 경영안정성 및 주주이익침해여부, 투자자보호 및 시장건전성 심사 (2) 합병대상회사 제외기준 당사는 관련 법규 및 정관 제58조(합병대상법인의 규모 및 합병제한)에 따라 다음과 같이 제외기준 사항을 정하고 있습니다. 제58조(합병대상법인의 규모 및 합병제한) ① 합병대상법인의 자본시장법 시행령 제176조의5 제1항 각 호에 따라 산정된 합병가액 또는 최근 사업년도말 현재 재무상태표상 자산총액이 예치자금 100분의 80 이상이어야 한다. 이 경우 합병대상법인이 다수인 경우에는 각 법인의 합병가액 또는 자산총액을 각각 합산한 금액을 기준으로 한다. ② 최초 주권 모집 이전에 협상이 진행되고 있거나 잠정적으로 정해진 합병대상법인이 존재하지 아니하여야 한다. ③ 이 회사는 상법 제524조에 따른 신설합병의 방식으로 합병할 수 없으며, 자본시장법 제9조 제15항 제4호에 따른 주권비상장법인과 합병하는 경우 코스닥시장상장규정 제2조 제1항 제1호 바목 2)에 따른 합병상장을 제외하고는 이 회사가 소멸하는 방식으로 합병할 수 없다. ④ 이 회사는 다음 각호의 어느 하나에 해당하는 자 및 회사와는 합병할 수 없다. 1. 이 회사 최초 주권 모집 전에 자본시장법 시행령 제139조 제1호 각 목의 증권(의결권 없는 주식에 관계된 것을 포함한다. 이하 "주식등"이라 한다.)을 취득한 자(이하 "공모전주주등"이라 한다.) 2. 이 회사의 공모전주주등 또는 다음의 어느 하나에 해당하는 자가 자본시장법 제9조 제1항에 따른 대주주이거나 발행주식총수의 100분의 5 이상을 소유하는 회사 가. 이 회사의 공모전주주등에 속하는 자본시장법 시행령 제6조 제4항 제14호 다목에 따른 지분증권 투자매매업자의 임직원으로서 이 회사의 설립 및 운영 등과 관련된 업무를 수행하였거나 수행중인 자, 그 배우자 및 직계존비속 나. 이 회사의 공모전주주등에 속하는 법인의 임원, 그 배우자 및 직계존비속 다. 이 회사의 공모전주주등에 속하는 개인의 배우자 및 직계존비속 라. 이 회사의 임직원, 배우자 및 직계존비속 3. 이 회사의 공모전주주등의 자본시장법 제9조 제1항에 따른 대주주 및 「독점규제 및 공정거래에 관한 법률」에 따른 계열회사 4. 이 회사 또는 공모전주주등과 임직원을 겸직하거나 최근 2년 이내에 임직원을 겸직하였던 회사 ⑤ 본 조 제4항제2호의 소유주식수를 산정함에 있어 자본시장법 시행령 제139조 제1호 각목의 어느 하나에 해당하는 증권의 권리행사 등으로 발행될 수 있는 주식수를 포함하며, 공모전주주등의 주식수 산정시에는 당해 주주등의 계열회사가 소유하는 주식수를 포함한다. 마. 주주총회의 합병승인 요건 및 발기인 등의 의결권 제한 (1) 주주총회의 합병승인 요건 당사가 합병을 하기 위해서는 합병계약서에 대하여 주주총회 특별결의를 득해야 합니다. 주주총회 특별결의 요건은 출석주주 의결권의 2/3 이상의 승인을 득해야 하며, 그 비율이 발행주식총수의 1/3 이상이어야 합니다. (2) 발기인 등의 의결권 제한 공모전주주등은 주주간계약에 따라 당사와 합병대상법인과의 합병승인 안건에 대하여 본인들이 보유하고 있는 공모전 발행주식(전환사채의 전환으로 발행되는 주식 포함)의 의결권을 행사할 수 없습니다. 제 4조 합병에 관한 의결권 행사금지 등 4.1 발기주주들은 SPAC과 합병대상법인간의 합병을 위한 주주총회에서 합병승인의 건에 대하여 의결권을 행사하지 아니하거나, 자본시장법 등 관련 법령이 허용하는 한도 내에서 의결권을 한국예탁결제원에 위임하여 해당 주주총회에 참석한 주식수(서면투표 주식수를 포함한다)에서 발기주주들이 보유하는 주식수를 뺀 주식수의 의결내용에 영향을 미치지 아니하도록 찬성 및 반대(기권 및 무효를 포함한다)의 비율에 따라 의결권을 행사하도록 하여야 한다. 4.2 발기주주들은 SPAC과 합병대상법인간의
비엔케이제2호기업인수목적 — 사업보고서 (2024.12)

합병과 관련하여 상법 제522조의3에 따른 주식매수청구권을 행사할 수 없다. 전문은 발기주주들이 SPAC의 설립시 인수한 주식뿐만 아니라 SPAC의 설립 후에 추가로 취득하게 되는 일체의 주식(공모에 참여하여 취득하는 주식 및 전환사채를 전환하여 취득하게 된 주식 포함)에 대해서도 동일하게 적용된다. 바. 반대주주의 주식매수청구권 (1) 주식매수청구 절차 당사 주권의 최초 모집 후 합병승인 안건에 반대하는 당사의 주주(최초 모집 이전 주주 제외)는 자본시장법 제165조의5에 의거하여 주식매수청구권을 행사할 수 있습니다. 주식매수청구권 행사와 관련하여 당사 및 당사주주는 자본시장법 제165조의5 및 동법 시행령 제176조의7에 따른 절차를 거쳐야 합니다. (가) 합병반대의사의 통지: 주주총회 전까지 서면으로 반대의사 통지 (나) 주식매수청구: 주주총회일부터 20일 내 주식의 종류와 수를 기재한 서면으로 청구 (다) 주식매수청구 서류 제출: 주식매수청구의 내용을 거래소에 문서로 신고 (라) 대상주식의 매수: 주주총회결의일로부터 20일이 경과한 날부터 1개월 이내 해당주식을 매수 (마) 매수한 주식 처분: 해당 주식을 매수한 날부터 5년 내 (2) 주식매수가격의 결정 공모주주의 주식매수청구권 행사시 주식매수가격은 자본시장법 제165조의5에 따라 공모주주와 회사 간 협의로 결정하는 것을 원칙으로 하고 있습니다. 다만, 협의가 이루어지지 아니하는 경우의 매수가격은 이사회 결의일 이전에 증권시장에서 거래된 해당주식의 거래가격을 기준으로 하여자본시장법 시행령 제176조의7 제3항에 의거하여 신청합니다. 만약 당사나 매수청구권을 행사한 주주가 그 매수가격에 대해서도 반대하면 법원에 매수가격의 결정을 청구할 수 있습니다. 기준매수가격 = (2개월간 거래량 가중평균종가 + 1개월간 거래량 가중평균종가 + 1주일간 거래량 가중평균종가) / 3 (단, 기산일은 이사회 결의일 전일) 단, 자본시장법 시행령 제176조의5 제3항에 의거하여 금융위원회가 정하여 고시하는 증발공규정 제5-13조 제4항에서 규정한 요건을 갖추고 주권비상장법인의 합병가액을 산정하는 경우에는 동 요건에 맞추어 주식매수가격을 공모가격 이상으로 하여야 합니다. (사) 합병 추진 시 발생 가능한 비용 및 지급 상대방 합병추진 시 회계법인에 대한 합병관련 실사 및 평가 용역비가 발생할 수 있으며, 합병 관련 법무법인에 대한 법률자문비용이 발생할 수 있습니다. 외부 자문용역과 관련하여 현재까지 구체적으로 용역제공기관이 정해진 바는 없으며, 추후 합병 진행 과정에서 객관적이고 합리적인 방법과 절차에 따라 대상 자문기관을 선정할 예정입니다. 현시점에서 예상하는 외부용역비는 다음과 같습니다. 구분 금액 비고 기업실사 및 외부평가수수료 100백만원 회계법인 합병자문수수료 300백만원 M 자문기관 법률자문 수수료 50백만원 법무법인 합계 450백만원 (주1) 상기 용역과 관련하여 현재 계약이 체결된 상대방은 없으며, 상기 비용 또한 예상 비용으로서 추후 변경될 수 있습니다. 2. 합병추진 운영비용에 관한 사항 당사는 「자금운영규정」(이하 “자금운영규정”)을 제정하여 이를 토대로 자금을 운영하고 있으며, 자금운영규정 제5조(회사운영자금 관련 사항)에서 회사의 합병과 관련된 비용 및 수수료의 사용한도를 5억원으로 설정하였습니다. 다만, 당사가 자금운영규정에서 설정한 사용한도를 초과하여 사용하게 될 경우에는 초과금액의 사용에 대해 이사회의 승인을 득하도록 규정 하였습니다. [자금운영규정] 제5조 (회사운영자금 관련 사항) ① 회사운영자금의 인출에 대해서는 아래 항목에 국한하여 처리한다. - 회사의 설립과 관련된 비용 및 수수료 - 회사의 코스닥시장 상장(공모 포함)과 관련된 비용 및 수수료 - 회사의 운영과 관련된 비용 및 수수료 - 회사의 합병과 관련된 비용 및 수수료 ② 회사운영자금의 사용한도는 아래와 같다. 구분 금액 회사의 설립 및 코스닥시장 상장(공모포함)과 관련된 비용 및 수수료 (주1) 400백만원 회사의 운영과 관련된 비용 및 수수료 (주2) 600백만원 회사의 합병과
비엔케이제2호기업인수목적 — 사업보고서 (2024.12)

관련된 비용 및 수수료 (주3) 500백만원 합 계 1,500백만원 (주1) 인수수수료(300백만 원) 등 (주2) 급여(연간 총 12백만 원), 외부감사수수료(연 10백만원), 세무자문 및 IR비용 등 (주3) 기업실사 및 외부평가수수료(100백만 원), 합병자문수수료(250백만 원) 등 ③ 단, 회사가 해산하기 전에 본 조 제2항의 항목별 사용한도금액을 초과하여 사용하게 될 경우, 초과금액의 사용에 대해 이사회의 승인을 득하도록 한다. 한편, 당사는 공모금액의 100%인 8,000백만원을 KB국민은행에 신탁하였으며, 공모전주주의 투자금액 약 18억 원 중 일부를 합병 관련 비용으로 사용할 예정입니다. 따라서 합병추진 운영에 관한 비용지출이 신탁자금에 미치는 영향은 없습니다. 2. 주요 제품 및 서비스 당사는 기업인수목적회사로 해당사항 없습니다. 3. 원재료 및 생산설비 당사는 기업인수목적회사로 해당사항 없습니다. 4. 매출 및 수주상황 당사는 기업인수목적회사로 해당사항 없습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 당사는 기업인수목적회사로 해당사항 없습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 당사는 기업인수목적회사로 해당사항 없습니다. 7. 기타 참고사항 당사는 기업인수목적회사로 해당사항 없습니다.
비엔케이제2호기업인수목적 — 사업보고서 (2024.12)

IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 비엔케이제2호기업인수목적 주식회사 이사회는 2024년 01월 01일(설립일)부터 2024년 12월 31일까지 제2기 사업연도의 회계 및 업무에 관하여 이사의 경영진단에 관한 의견을 아래와 같이 보고합니다. 1. 경영진단의 개요 당사는 코스닥시장에 상장 후 다른 회사와 합병하는 것을 유일한 사업목적으로 하는 회사로서, 성공적인 합병을 위해 내부적으로 산업 및 산업 내 회사 조사 등을 지속적으로 실시하고 있습니다. 또한 회사의 원활한 경영을 위하여 재무제표 및 동 부속명세서에 대하여도 면밀히 검토하고 있습니다. 2. 경영성과 및 재무상태 당사는 2023년 11월 21일에 설립된 이후 코스닥시장 상장을 위한 공모를 통하여 총 80억원의 자금을 조달하였으며 공모금액의 100%를 KB국민은행에 예치시킨 상태입니 다. 재무상태표 제 2 기 2024.12.31 현재 제 1 기 2023.12.31 현재 (단위 : 원) 제 2 기 제 1 기 자산 유동자산 현금및현금성자산 (주4,5,6,7) 단기금융상품 (주4,5,6,8,9) 미수수익 (주4,5,6) 당기법인세자산 비유동자산 자산총계 부채 유동부채 미지급금 (주4,5,6,10) 예수금 비유동부채 전환사채, 총액 (주4,5,6,11) 전환권조정 (주11) 이연법인세부채 (주17) 부채총계 자본 자본금 보통주자본금 (주12) 자본잉여금 주식발행초과금 (주13) 기타자본구성요소 전환권대가 (주11,16) 이익잉여금(결손금) 미처분이익잉여금 (주13) 자본총계 자본과부채총계 4-2. 포괄손익계산서 포괄손익계산서 (단위 : 원) 제 2 기 제 1 기 수익(매출액) 영업비용 (주14) 영업이익(손실) 영업외손익 금융수익 (주6,15) 이자비용 (주6,15,18) 법인세비용차감전순이익(손실) 법인세비용(수익) (주16) 당기순이익(손실) 기타포괄손익 총포괄손익 주당이익 (주17) 기본주당이익(손실) (단위 : 원) 희석주당이익(손실) (단위 : 원) 4-3. 자본변동표 자본변동표 (단위 : 원) 자본 자본금 자본잉여금 기타자본구성요소 이익잉여금 자본 합계 2023.11.21 (기초자본) 당기순이익(손실) 지분의 발행 2023.12.31 (기말자본) 2024.01.01 (기초자본) 당기순이익(손실) 지분의 발행 2024.12.31 (기말자본) 4-4. 현금흐름표 현금흐름표 (단위 : 원) 제 2 기 제 1 기 영업활동현금흐름 당기순이익(손실) 당기순이익조정을 위한 가감 이자비용 이자수익(매출액) 법인세비용(수익) 운전자본의 증가(감소) 미지급금의 증가(감소) 예수금의 증가(감소) 당기법인세자산의 감소(증가) 이자수취 법인세납부(환급) 투자활동현금흐름 단기금융상품의 취득 재무활동현금흐름 보통주 발행 전환사채의 증가 현금및현금성자산의순증가(감소) 기초현금및현금성자산 기말현금및현금성자산
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 가. 사업 구분 주요사업 주요 회사 커머스 사업부문 (주)하이퍼코퍼레이션(IT 사업부) 라이프케어 사업부문 (주)하이퍼코퍼레이션(바이오 사업부), (주)하이퍼라이프케어 (주)하이골든핏 테크 사업부문 (주)플랫폼934, (주)핑거랩스, (주)핑거버스, (주)이모션글로벌에이아이마인드봇에쿼티, 기프트레터(주) 나. 영업개황 및 사업부문 1) 커머스 사업부문 PC주변기기에서 당사의 주 핵심 사업군으로 로지텍 제품을 취급하고 있습니다. 우리가 가정과 회사에서 사용하는 PC에 필요한 마우스, 키보드, 헤드셋, 웹캠 등 다양한 제품 등을 판매 중에 있습니다. 이러한 PC 핵심 부품의 안정적 공급을 통해 고객 가치 확대를 위해 힘쓰고 있으며, 현재 판매시장은 쿠팡(로켓), 카카오쇼핑 등으로 구성되어 있습니다. 커머스 시장의 성장을 위해 쿠팡 로켓 배송 확장을 계속해서 확대 중에 있습니다. 또한 생활가전기기에서 당사는 최근 트렌드 제품으로 주목 받고 있는 '로봇청소기'브랜드 '에코백스' 사업을 바탕으로 매출의 다변화와 성장세를 이어나가고 있습니다. 1인 가구 증가와 비대면 활동 증가로 해당 제품군의 선호도가 계속해서 커지고 있습니다. 광고 부문에서는 디지털 마케팅 전략 컨설팅 및 광고 대행업을 주요 사업으로 영위하고 있습니다. 이 과정에서 디지털 광고를 목적으로 하는 애플리케이션과 WEB 3.0 플랫폼을 구축하고, 이를 운영 및 유지보수하는 서비스를 제공합니다. 이러한 서비스는 고객의 디지털 마케팅 목표를 달성하기 위해 최적화된 솔루션을 제공하며, 최신 기술을 활용하여 광고 효율성을 극대화합니다. 또한, 지속적인 유지보수와 업데이트를 통해 플랫폼의 안정성과 성능을 보장합니다. 또한 광고 부문의 활동은 단순히 광고를 집행하는 것에 그치지 않고, 고객의 비즈니스 성장을 위한 종합적인 디지털 마케팅 전략을 수립하고 실행하는 데 중점을 둡니다. 이를 위해 자회사는 최신 디지털 마케팅 트렌드와 기술을 적극적으로 도입하고, 고객의 니즈에 맞춘 맞춤형 솔루션을 제공합니다. 예를 들어, 데이터 분석을 통해 타겟 고객을 정확히 파악하고, 그에 맞춘 광고 캠페인을 기획하여 높은 전환율을 달성합니다. 위와 같은 종합적인 접근 방식은 고객의 비즈니스 성장을 지원하고, 디지털 환경에서의 경쟁력을 강화하는 데 큰 기여를 하고 있습니다. 2) 라이프케어 사업부문 하이퍼코퍼레이션의 라이프 헬스케어 사업부문은 주니어부터 시니어까지 모든 세대를 대상으로 하는 종합적인 케어 서비스를 제공하고 있습니다. 특히 주니어와 시니어 고객의 데이터를 기반으로 온오프라인 토탈 케어 플랫폼을 운영하며, 다양한 솔루션과 제품, 서비스를 통해 고객의 생애주기 전반에 걸친 건강과 삶의 질을 향상시키기 위해 노력하고 있습니다. 이러한 노력의 일환으로 기존 사업모델인 바이오 신약부문과 함께 주니어 및 시니어 데이터 기반 온오프라인 토탈 케어 플랫폼 사업을 영위하고 있습니다. 신규 사업모델인 주니어 및 시니어 데이터 기반 온 오프라인 토탈케어 플랫폼사업은 크게 주니어케어, 시니어케어, 컨소시엄 및 파트너쉽 사업으로 나뉘어 집니다. (1) 주니어 케어 사업 프리미엄 키즈클럽 블루타이거와 프로맘킨더를 통해 영유아 및 부모를 대상으로 한 다양한 교육 및 케어 서비스를 제공합니다. 블루타이거와 프로맘킨더는 2019년 런칭하여 국내 영유아 경쟁사 중 최고의 매출과 확장세를 보이고 있으며, 연 평균 50%대의 탄탄한 성장세를 이어가고 있습니다. 누적 회원 약 10만 명으로 국내 멤버십 클럽 중 가장 많은 회원을 보유하고 있습니다. (2) 시니어 케어 사업 시니어 고객을 위한 실용 영어 회화, 요가 클래스, 인지 건강 관리 프로그램 등을 운영합니다. 삼성레포츠센터와 렉서스 고객들을 대상으로 시니어 실용 영어 회화 및 뇌건강을 위한 시니어 요가 클래스를 진행하고 있으며, 부산 그랜드 조선호텔을 시작으로 블루타이거의 백화점, 호텔 등 다른 프리미엄 지점들에 SENIOR CLUB 프로그램을 지속 도입할 예정입니다. (3) 컨소시엄 및 파트너십 사업 자회사를 통해
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

영위하는 주니어 및 시니어 케어 사업의 멤버십 프로그램 등을 통해 확보한 DB를 통해 다양한 기업들과 컨소시엄을 구축하여 협업 모델을 제안합니다. 또한 이러한 컨소시엄 및 유관 협력사에게 고객의 DB 및 데이터를 제공하고 수수료 수익을 얻습니다. 현재까지 당사와 컨소시엄 및 파트너십을 맺은 기업은 복지유니온, 브레디헬스케어, 시니어산업융복합협회 엘앤티 렉서스, 브레디스헬스케어, 비앤빛 안과, 한국관광진흥협회 등이 있습니다. 기존 사업모델인 바이오신약 부분은 알츠하이머성 치매치료제, 비마약성진통제, 치매진단키트 등 총 세가지로 나뉘어 집니다. (4) 알츠하이머성 치매 치료제 알츠하이머성 치매 원인 물질의 하나로 잘 알려져 있는 베타아밀로이드의 생성, 응집 및 독성을 억제하는 신약 개발을 통하여 알츠하이머성 치매를 치료하고자 지속적으로 노력하여 왔습니다. 당사의 신약 후보물질 MDR-1339는 베타아밀로이드의 응집을 억제하고 섬유화된 응집을 풀어줌으로써, 독성 방출을 차단하여 뇌세포 사멸을 방지하는 작용기전으로 개발되었습니다. MDR-1339는 대웅제약과 공동연구개발을 통해 임상 1a를 완료하고 후속 연구를 진행 중에 있습니다. 또 다른 후보물질인 MDR-066은 Reception for Advance Glycation Endproduct (RAGE) 수용체가 베타아밀로이드 단백질을 뇌속으로 전달하는 역할을 차단하는 기전으로 개발되었으며, 로슈(Roche)와 총 2억8천만 달러 규모의 기술이전 계약을 체결한 바 있습니다. MDR-1703은 글루타미닐 사이클레이즈 효소에 의해 변형된 베타아밀로이드(pyroGlu-Aβ)의 생성을 저해함으로써 알츠하이머성 치매의 주요 원인인 베타아밀로이드 플라크의 발생과 신경독성을 차단하는 기전(QC-inhibitor)의 신약후보 물질로서 2021년 3월에 국내 특허를 취득하였습니다. 전남대학교와 3년간에 걸친 공동연구를 통해 O-GlcNAcase(OGA) 활성 및 타우 단백질의 과인산화를 억제함으로써, 타우 단백질의 변성과 응집을 막는 기전의 선도물질(MDR-0214) 발굴에 성공하였으며, 2023년 5월 국내 특허를 취득하였습니다. 최근 알츠하이머성 치매 신약 개발의 타겟이 베타아밀로이드, 타우에서 뇌의 염증반응 조절 신약 개발로 확대되고 있습니다. 당사는 뇌의 염증조절 복합체(inflammasome)의 핵심 물질인NLRP3 저해제를 타깃으로 하는 알츠하이머병 치매 치료제를 개발하고 있으며, 개발을 가속화하기 위해 전남대와 공동 연구개발을 진행하고 있습니다. (5) 비마약성 진통제 신경병증 통증에 사용되는 마약성 진통제는 강력한 진통효과에도 불구하고, 심각한 중독성과 인지기능 손상 및 오남용으로 인한 사망율 급증 등의 부작용을 유발하기에, 이러한 부작용이 없는 고효율성의 비마약성 신경병증 진통제를 개발하고 있습니다. 바이오의약 전문 리서치기관인 Global Data사의 보고에 의하면 신경병 통증의 하나인 당뇨병성 신경병 통증(Diabetic Neuropathic Pain) 치료제의 시장규모는 2016년 기준으로 G7시장이 78억 달러, 2026년에는 107억 달러에 달할 것으로 예상됩니다. 2000년 초부터 많은 글로벌 제약사들은 이러한 신경통증에 효과적이며, 부작용이 거의 없는 것으로 알려진 Transient Receptor Potential Vanilloid 1(TRPV1) 효현 또는 길항작용을 하는 경구용 약물을 개발해 왔으나, 체내 이상 발열작용을 조절하지 못함으로써 대부분 개발이 중단되었습니다. 당사는 이러한 부작용을 최소화하고 약물효과를 극대화하고자, 환부에 바르는 경피성 통증치료제(MDR-652)를 개발하였습니다. MDR-652는 TRPV1 효현성을 작용기전으로 하는 겔 타입의 국소용 비마약성 진통제입니다. 일반적인 소염진통제로는 진통 효과를 나타내지 못하는 △대상포진 후 통증, △당뇨병으로 인한 신경통증, △섬유근육통증, △수술 후 통증 등 신경손상에서 유래된 통증을 억제하는데 효과를 보일 것으로 기대하고 있습니다. 2020년 6월 식약처로부터 임상1상 IND 승인을
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

받고, 2022년 5월~9월에 임상 1상 시험을 한림대학교성심병원(이동환 교수)에서 수행하였으며, 2023년 3월 최종 임상1상 시험 보고서가 완료되었습니다. 비임상시험에서 보여준 탁월한 효능과 임상 1상 시험에서 증명된 인체 안정성을 바탕으로 현재 국내외 제약사와의 기술이전을 추진하고 있습니다. MDR-6013은 2005년 독일의 그루넨탈 제약과 4천만 유로 규모의 공동연구 및 라이센싱 아웃 계약을 체결한 물질로서, TRPV1 길항작용을 이용하며 이상 발열 문제가 없는 것으로 연구되어, 현재 최적화 연구를 진행 중입니다. 당사가 개발중인 비마약성 진통제가 상용화 된다면 신경병증성 통증과 같은 만성 통증, 수술 후 통증 등 소염진통제, 비스테로이드성 진통제로 효과를 볼 수 없는 극심한통증을 억제하기 위한 약물인 마약성 진통제(오피오이드)시장을 상당부분 대체할 수 있을 것으로 기대하고 있습니다. 글로벌 마약성 진통제 시장 규모는 암, 당뇨병 치료제 다음으로 규모가 크며 2017년 99억 달러(약 12 조원)에서 2022년 226억 달러(약 27 조원)로 연평균 18% 성장하고 있습니다. (6) 치매 조기 진단키트 알츠하이머성 치매는 근본적인 치료제가 개발되지 않았기 때문에, 치매의 조기발견이 매우 중요합니다. 치매 조기진단을 통해 알츠하이머성 치매 발현가능성을 미리 알 수 있고, 예방 또는 진행 억제 치료를 선제적으로 수행할 수 있기 때문입니다. 현재 알츠하이머성 치매의 진단은 '아밀로이드 PET’이라는 고가의 영상장비를 사용하거나 뇌척수액 검사를 이용하지만, 이러한 방법은 고비용, 접근성 제한 및 시술 부작용 등의 단점이 있었습니다. 당사와 퀀타매트릭스가 공동 개발하고 있는 진단키트는 혈액에 존재하는 다중 바이오마커를 측정하여, 알츠하이머성 치매 진단의 지표가 되는 베타아밀로이드의 뇌내 축적 여부를 확인하는 진단기기입니다. 혈액 검사를 통해 짧은 시간내에 치매 조기 진단이 가능하며, 이를 통해 기존 방법이 갖는 문제점들을 해결할 수 있습니다. 더하여 기존 제품들이 중증 치매 환자만을 대상으로 하고 있는 것과 달리, 인지장애 환자뿐만 아니라 증상이 없는 고위험군(중장년층)에게 적용할 수 있어 기존 기술과 차별화됩니다. 당사는 퀀타매트릭스와 함께 2020년 7월 식약처로부터 품목허가를 승인받았고, 2021년 12월 진단키트의 건강보험급여 등재를 위한 신의료기술평가 신청하였습니다. 2022년 10월에 한국보건의료연구원으로부터 추가 논문 발표를 요청받았으며, 2023년 7월에 한국보건의료원에 신의료기술평가를 재신청하습니다. 추가로 현재 부분 승인을 받아 퀀타매트릭스에서 판매하고 있습니다. 3) 테크사업부문 당사는 (주)하이퍼프리즘, (주)핑거랩스, (주)핑거버스, (주)이모션글로벌을 통해 블록체인 등과 같은 뉴테크를 활용해 사업을 전개하고 있습니다. 특히 당사 대표 플랫폼인 'Xclusive'에서는 블록체인의 탈중앙화된 분산원장 기술을 통해 크리에이터가 소유권을 인정받아 한정된 시청권을 발행할 수 있습니다. 또한 해당 시청권을 구매한 소비자는 소유한 시청권을 재판매 또는 대여가 가능하며 이러한 모든 거래 시 창작자에게 재판매 수수료를 정산해 크리에이터 및 구매자 등에게 수익이 돌아갈 수 있습니다. 이러한 수익 모델은 기존 플랫폼들의 수익 모델의 한계와 소유권 독점 및 콘텐츠 획일화 같은 문제를 해결하여 새로운 경제 생태계를 만들기 위해 노력하고 있습니다. 현재 대표적인 IP는 '글로벌 매직 오디션 SBS 더매직스타', 'Begins≠Youth'등이 있으며 'Begins≠Youth'의 경우 2023년 5월 프랑스 파리에서 세계 최초 웹 3.0 콘텐츠 유통소식을 발표한 후 글로벌 트렌딩 1위, 뉴적 페이지 뷰 157만 뷰, 누적 순 방문자 90만 명을 돌파했습니다. 또한 플랫폼 사업 외에 콘텐츠 IP를 적극적으로 유치 및 투자를 하기 위해 자회사 하이퍼프리즘을 통해 다수의 콘텐츠 제작사, 크리에이터, 엔터테인먼트와의 미팅을 통해 콘텐츠 IP를 적극적으로 유치 및 투자하고 있으며 WEB 3.0 플랫폼 구축 및 운영을 통해
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

고객이 디지털 환경에서 경쟁력을 유지할 수 있도록 지원합니다. WEB 3.0 기술을 활용하여 보다 안전하고 효율적인 광고 환경을 제공하며, 이를 통해 고객의 브랜드 인지도를 높이고, 소비자와의 상호작용을 강화합니다. 이러한 플랫폼은 사용자 경험을 최적화하고, 광고 효과를 극대화하기 위해 지속적으로 개선되고 업데이트됩니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품 등의 현황 (단위 : 백만원) 사업부문 매출유형 품 목 주요상표등 제28기 제27기 제26기 매출액 비율 매출액 비율 매출액 비율 커머스 상품 게이밍 마우스,게이밍 모니터,TV, 공유기, 게이밍 휠, 소형가전 외 로지텍 외 라이프케어 신약, 서비스 국소용 비마약성 진통제, 알츠하이머병, 치매치료제 및 진단키드, 연구용역, 회원권 프로맘킨더, 블루타이거 테크 제품 공연 수입, 콘텐츠 IP 투자 기타 제품 가정간편식(떡볶이 외) 추억의 국민학교 떡볶이 뉴트로, COOK-TOK 외 합계 (*1) 당사는 떡볶이 제조 업체인 에스제이코레를 2020년 12월에 취득하였고 2021년 2월에 합병하여 HMR사업부문으로 운영하였으며, 2024년 3월 영업양도를 결정하여 사업부를 매각하였습니다. 자세한 사항은 2024년 2월 16일 기 공시한 『주요사항보고서(영업양도결정)』의 내용을 참고하시기 바랍니다. 나. 주요 제품 등의 가격변동추이 - IT 유통 사업은 판매상품의 종류가 다양하고(판매금액이 상이) 사업 및 거래조건, 환율 등에 따라 공급가격이 결정되므로 상품의 단가 산출 및 가격 변동추이를 나타내는것이 어렵습니다.- 신약사업부문은 연구용역으로 가격의 변동은 없습니다. 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료 등의 매입 현황 - IT사업부문과 신약사업부문은 위 내용에 해당사항이 없습니다 나. 주요 원재료 등의 가격변동추이 - IT사업은 상품을 위주로 하는 사업으로 주기적, 반복적으로 구매하고 있는 원재료는 없습니다.- 신약사업부문은 연구용역으로 가격의 변동은 없습니다. 다. 생산능력 및 생산능력의 산출근거- IT사업은 당사의 상품유통을 원하는 업체와 계약을 맺어 상품을 판매함으로 생산능력 산정이 어렵습니다.- 신약사업은 연구기업의 특성상 생산능력(프로젝트 수행능력)은 연구원의 기본자질과 풍부한 경험의 정도에 의해서 좌우되므로, 생산능력이 실험기계나 연구실의 단순한 인프라의 규모로 산정되지는 않습니다. 라. 생산설비의 현황 등 1) 생산설비의 현황 (1) 자산항목 : 건물 (단위 : 천원) 사업소 소유 형태 소재지 구분 기초 장부가액 당기증감 당기상각 정부보조금 제28기 장부가액 비고 증가 감소 HMR 자가 구미 공장 합 계 (2) 자산항목 : 토지 (단위 : 천원) 사업소 소유 형태 소재지 구분 기초 장부가액 당기증감 당기상각 정부보조금 제28기 장부가액 비고 증가 감소 HMR 자가 구미 공장 합 계 3. 자산항목 :리스_건물 (단위 : 천원) 사업소 소유 형태 소재지 구분 기초 장부가액 당기증감 당기상각 정부보조금 제28기 장부가액 비고 증가 감소 본사 강남 HMR 임차 본사 사무실 연구소 강남 사무실 HMR (구미/ 서울) 공장등 합 계 4. 자산항목 :기계장치 (단위 : 천원) 사업소 소유 형태 소재지 구분 기초 장부가액 당기증감 당기상각 정부보조금 제28기 3분기말 장부가액 비고 증가 감소 HMR 자가 구미 포장 기계외 합 계 5. 자산항목 : 비품 (단위 : 천원) 사업소 소유 형태 소재지 구분 기초 장부가액 당기증감 당기상각 정부보조금 제28기 장부가액 비고 증가 감소 본사강남테크HMR 자가 본사 사무실 연구소 강남 사무실 HMR (서울 구미) 사무실 합 계 6. 자산항목 : 시설장치 (단위 : 천원) 사업소 소유 형태 소재지 구분 기초 장부가액 당기증감 당기상각 정부보조금 제28기 장부가액 비고 증가 감소 본사강남 HMR 자가 본사 사무실 연구소 강남 사무실 구미 공장 합 계 7. 자산항목 :연구용기기 (단위 : 천원) 사업소 소유 형태 소재지 구분 기초 장부가액 당기증감 당기상각 정부보조금 제28기 장부가액 비고 증가 감소 본사 자가 본사 연구소 합
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

계 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 (단위 : 백만원) 사업부문 매출유형 품 목 제28기 제27기 제26기 테크 콘텐츠 IP 및 모바일쿠폰 공연수입 외 수 출 내 수 합 계 라이프케어 신약 및 서비스매출 연구용역 외 수 출 내 수 합 계 IT유통 상품매출 모니터/마우스 외 수 출 내 수 합 계 기타 제품매출 가정간편식 수 출 내 수 합 계 합 계 수 출 내 수 합 계 나. 판매경로 및 판매방법 등 (1) 판매조직 IT유통사업본부 유통사업팀 (2) 판매경로바이오신약사업부문은 당사의 주 개발품인 바닐로이드 수용체의 차단제 기전의 진통제와 알츠하이머성 치매 치료제인 RAGE 억제제 신약 후보물질에 대해 다국적제약사인 독일의 그루넨탈 제약 및 로슈사에 직접 공동연구 및 기술이전 계약을 체결하였습니다. IT유통부문은 용산 및 전국의 주요 판매 채널을 통한 직접판매와 G-마켓, 옥션,11번가,인터파크 등과 쿠팡/위메프 등의 소셜커머스 시장, On-line 쇼핑몰 및 홈쇼핑등의경로를 통해 판매를 하고 있습니다. (3) 판매방법 및 조건IT유통부문은 용산 및 전국의 주요 직접 판매 채널과 쿠팡, G마켓,옥션,11번가,인터파크 등 On-line 쇼핑몰 및 홈쇼핑등으로 판매를 하고 있으며, 판매즉시 결제 및 2개월내 현금으로 회수하고 있습니다.(4) 판매전략IT유통부문은 각 판매채널별 매출 목표달성에 따른 각각의 유통 단계별 판매 가격차별화 제도를 시행하고 있습니다.(5) 수주상황 보고서 제출일 현재 현재 당사 재무제표에 중요한 영향을 미치는 장기공급계약 수주현황은 없습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 시장위험과 위험관리 회사는 경영활동과 관련하여 신용위험, 유동성위험 및 시장위험 등 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 회사는 금융위험이 경영에 미칠 수 있는 불리한 효과를 최소화하기 위해 노력하고 있습니다. 또한 외화표시 자산 및 부채의 발생시 환율변동에 의한 리스크를 최소화하여 재무구조의 건전성 및 예측 가능 경영을 통한 경영의 안정성 실현을 목표로 환리스크 관리에 만전을 기하고 있습니다. 자세한 사항은
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상·예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다. 당사는 동 예측정보 작성시점이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요당사는 바이오신약사업과 IT유통사업 등의 사업을 영위하고 있습니다. 2023년은 세계적인 금리인상과 미국 실리콘밸리(SVB)은행 파산, 코로나 19의 확산과 이로인한 기업들의 재무적인 어려움 등 경제 불황을 겪고 있는 상황에서 IT카테고리 중 우수한 제품을 발굴하여 적극적인 판매전략을 진행하였고, 매출향상을 적극 추진하여 매출액은 584억원으로 전기대비 약 12% 증가하였습니다. (1) 신약사업부문 당사 신약사업부문에서는 알츠하이머성 치료제와 비마약성 진통제, 치매 조기 진단키트를 전문적으로 선택 집중하여 개발하고 있습니다.각 파이프라인별 진행상황으로 알츠하이머성 진통제 분야는 뇌의 염증조절 복합체(inflammasome)의 핵심 물질인 NLRP3 저해제를 타깃으로 하는 알츠하이머병 치매 치료제를 개발하고 있으며, 개발을 가속화 하기 위해 전남대와 공동 연구개발을 진행하고 있습니다.비마약성 진통제 분야는 2020년 6월 식약처로부터 임상1상 IND 승인을 받았으며, 2022년 5월~9월에 MDR-652 임상 1상 시험을 한림대학교성심병원(이동환 교수)에서 수행하였으며, 2023년 3월 모든 시험대상자에게서 이상반응이 없었으며, 내약성이 우수하다는 성공적인 임상1시험 보고서를 확인하였습니다.이에 국내외 제약사와의 공동연구를 기반으로 한 기술이전 계약을 위한 협의를 진행중에 있습니다.치매진단키트 분야는 퀀타매트릭스와 함께 2020년 7월 식약처로부터 품목허가 승인을 받았으며, 2021년12월 진단키트의 건강보험급여 등재를 위한 신의료기술평가 신청하였습니다. 2022년 10월에 추가 논문 발표를 요청받아 2023년 7월 신의료기술평가를 재신청하였습니다. (2) IT유통사업부문IT유통사업부문은 PC 주변기기로 로지텍 제품군(마우스, 키보드, 게임기기 등)을 주축으로 트러스트마스터 스마트뷰, 게이밍휠 제품의 수입·판매, 신규제품군(무선청소기 외)을 통해 매출을 확대하고자 하였으나, 일부 품목의 저가 경쟁상품들의 출현으로 시장에서의 매력도가 점점 감소하여 매출액이 큰폭으로 감소하였습니다. 당해년도의 경우 주력 제품인 로지텍 제품이 쿠팡(로켓) 신규 입점 및 매출액 증가로 인해 전년대비 12.3% 성장한 584억의 매출을 달성하였습니다. 3. 재무상태 및 영업실적(1) 요약 재무상태표는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원,%) 구 분 당기말 전기말 증감 증감율 [유동자산] [비유동자산] 자산총계 [유동부채] [비유동부채] 부채총계 자본총계 부채와 자본총계 부채비율 자기자본비율 (2) 요약 포괄손익계산서는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원,%) 구 분 당기말 전기말 증감 증감율 매출액 매출원가 매출총이익 영업이익(손실) 법인세비용차감전순이익(손실) 계속영업이익(손실) 중단영업이익(손실) 당기순이익(손실) 총포괄이익(손실) (3)
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

사업부문별 매출액의 증감은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원,%) 부 문 당기말 전기말 증감 증감율 커머스 라이프 테크 기타 합 계 4. 유동성 및 자금조달(1) 현금흐름 요약당사의 지난 2사업연도의 현금흐름에 관한 자료는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원,%) 구 분 제28기 제27기 영업활동으로 인한 현금흐름 투자활동으로 인한 현금흐름 재무활동으로 인한 현금흐름 연결범위의 변동 현금및현금성자산의 순증가(감소) 환율변동효과 기초현금및현금성자산 기말현금및현금성자산 (2) 유동성 (단위 : 백만원) 구 분 제28기 제27기 증 감 현금 및 현금성 자산 단기금융자산 합 계 (단위 : 백만원) 구 분 제28기 제27기 증 감 유동자산 총계 유동부채 총계 유동비율(%) 5. 부외거래해당사항 없습니다.6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항(1) 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항당사의 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항은 'Ⅲ.재무에 관한 사항'의 '5.재무제표주석'을 참조하시기 바랍니다.(2) 환경 및 종업원 등에 관한 사항해당사항 없습니다.(3) 법규상의 규제에 관한 사항해당사항 없습니다.(4) 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항당사의 주요 파생상품 및 위험관리정책은 'Ⅱ.사업의내용'의 '5 위험관리 및 파생거래'를 참조하시기 바랍니다.
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

IV. 외부감사 실시내용··························· 독립된 감사인의 감사보고서 주식회사 하이퍼코퍼레이션(구' 주식회사 메디프론디비티) 주주 및 이사회 귀중 감사의견 우리는 주식회사 하이퍼코퍼레이션(구' 주식회사 메디프론디비티)(이하 "회사")의 재무제표를 감사하였습니다. 해당 재무제표는 2024년 12월 31일과 2023년 12월 31일 현재의 재무상태표, 동일로 종료되는 양 보고기간의 포괄손익계산서, 자본변동표, 현금흐름표 그리고 중요한 회계정책 정보를 포함한 재무제표의 주석으로 구성되어 있습니다.우리의 의견으로는 별첨된 회사의 재무제표는 회사의 2024년 12월 31일과 2023년 12월 31일 현재의 재무상태와 동일로 종료되는 양 보고기간의 재무성과 및 현금흐름을 한국채택국제회계기준에 따라, 중요성의 관점에서 공정하게 표시하고 있습니다. 감사의견근거 우리는 대한민국의 회계감사기준에 따라 감사를 수행하였습니다. 이 기준에 따른 우리의 책임은 이 감사보고서의 재무제표감사에 대한 감사인의 책임 단락에 기술되어 있습니다. 우리는 재무제표감사와 관련된 대한민국의 윤리적 요구사항에 따라 회사로부터 독립적이며, 그러한 요구사항에 따른 기타의 윤리적 책임을 이행하였습니다. 우리가 입수한 감사증거가 감사의견을 위한 근거로서 충분하고 적합하다고 우리는 믿습니다. 계속기업가정의 중요한 불확실성 재무제표의 주석 45에 주의를 기울여야 할 필요가 있습니다. 회사의 재무제표는 회사가 계속기업으로서 존속할 것이라는 가정을 전제로 작성되었습니다. 따라서 자산과 부채를 정상적인 영업활동과정을 통하여 장부가액으로 회수하거나 상환할 수 있다는 가정하에 회계처리되었습니다. 그러나, 회사는 2024년 12월 31일로 종료되는 보고기간에 영업 및 투자실적의 악화 등으로 인하여 당기영업손실 및 당기순손실이 각각 3,835백만원 및 80,198백만원이 발생하였고, 보고기간말 현재 회사의 유동부채가 유동자산을 9,633백만원 초과하고 있으며, 유동부채로 분류된 전환사채(액면기준)은 22,500백만원입니다. 이러한 상황은 계속기업으로서의 존속능력에 대해 중대한 의문을 제기하고 있습니다.상기 계속기업으로서의 존속문제에 대해 회사는 HMR사업부의 기존 유통망을 활용하여 커머스 사업부의 신규제품 매출 및 수익성 개선 등 경영개선 계획을 수립 중에 있습니다. 또한, 회사의 이사회는 투자주식 등 자산의 처분 및 대여금의 회수를 통하여 운영자금을 확보하는 내용으로 자구책을 마련하였습니다.상기의 사항은 주석 45에서 설명하고 있는 재무 및 경영개선 계획의 성패에 따라 그 타당성이 좌우되는 중요한 불확실성이 존재합니다. 우리의 의견은 이 사항으로부터 영향을 받지 아니합니다. 핵심감사사항 핵심감사사항은 우리의 전문가적 판단에 따라 당기 재무제표감사에서 가장 유의적인사항들입니다. 해당 사항들은 재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 우리의 의견형성시 다루어졌으며, 우리는 이런 사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는 않습니다.우리는 아래에 기술된 사항을 이 감사보고서에서 커뮤니케이션할 핵심감사사항으로 결정하였습니다.(1) 종속기업투자주식, 관계기업 및 공동기업 투자주식의 손상검사의 적정성 핵심감 사사항으로 결정한 이유 재무제표에 대한 주석13와 주석14에 기술되어 있는 바와 같이 회사는 당기 중 신규사업 추진 등을 목적으로 종속기업투자주식 및 관계기업투자주식을 각각 42,633백만원 및 28,339백만원을 취득하였습니다, 회사는 당기 중 종속기업투자주식 및 관계기업투자주식에 대하여 각각 28,476백만원 및 21,579백만원을 손상차손으로 인식하였습니다. 회사는 매년 투자주식에 대해 손상징후를 검토하고, 손상징후가 있는 투자주식에 대해서는 손상평가를 수행하여야 합니다. 회사는 손상이 필요한 투자주식과 관련한 손상금액을 투자주식의 사용가치와 공정가치 중 큰 금액과 장부금액의 차액으로 결정합니다. 투자주식의 사용가치 추정에 중요한 영향을 미치는 해당 기업의 추정매출액,할인율 및 영구성장률 등의 주요 가정의 결정시 경영진의 판단이 개입되며,
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

경영진의편향가능성이 존재하는 바, 우리는 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자주식 손상평가를 핵심감사사항으로 식별하였습니다. 핵심감사사항이 감사에서 다루어진 방법 회사의 종속기업투자주식, 관계기업 및 공동기업 투자주식의 손상검사 의 적정성을 확인하기 위하여 우리가 수행한 주요 감사절차는 다음과 같습니다. 종속기업투자주식, 관계기업 및 공동기업 투자주식 손상징후 검토, 손상평가 및 평가결과 검토와 관련된 내부통제 평가 - 손상징후가 발생한 투자주식에 대해서 누락없이 손상평가가 이루어졌는지 확인- 종속기업투자주식, 관계기업 및 공동기업 투자주식 을 발행한 기업의 추정 매출액 산정 시 사용된 주요 가정의 합리성 평가- 관측가능한 시장정보와 비교를 통해 할인율 및 영구성장률의 합리성 평가- 평가에 사용된 할인율 및 영구성장률에 대한 민감도 분석을 통해 주요 가정의 변동이 경영진의 평가결과에 미치는 영향 확인 - 회사가 활용한 경영진측 외부평가전문가의 독립성 및 적격성 평가 재무제표에 대한 경영진과 지배기구의 책임 경영진은 한국채택국제회계기준에 따라 이 재무제표를 작성하고 공정하게 표시할 책임이 있으며, 부정이나 오류로 인한 중요한 왜곡표시가 없는 재무제표를 작성하는데 필요하다고 결정한 내부통제에 대해서도 책임이 있습니다. 경영진은 재무제표를 작성할 때, 회사의 계속기업으로서의 존속능력을 평가하고 해당되는 경우, 계속기업 관련 사항을 공시할 책임이 있습니다. 그리고 경영진이 기업을 청산하거나 영업을 중단할 의도가 없는 한, 회계의 계속기업전제의 사용에 대해서도 책임이 있습니다. 지배기구는 회사의 재무보고절차의 감시에 대한 책임이 있습니다. 재무제표감사에 대한 감사인의 책임 우리의 목적은 회사의 재무제표에 전체적으로 부정이나 오류로 인한 중요한 왜곡표시가 없는지에 대하여 합리적인 확신을 얻어 우리의 의견이 포함된 감사보고서를 발행하는데 있습니다. 합리적인 확신은 높은 수준의 확신을 의미하나, 감사기준에 따라수행된 감사가 항상 중요한 왜곡표시를 발견한다는 것을 보장하지는 않습니다. 왜곡표시는 부정이나 오류로부터 발생할 수 있으며, 왜곡표시가 재무제표를 근거로 하는 이용자의 경제적 의사결정에 개별적으로 또는 집합적으로 영향을 미칠 것이 합리적으로 예상되면, 그 왜곡표시는 중요하다고 간주됩니다. 감사기준에 따른 감사의 일부로서 우리는 감사의 전 과정에 걸쳐 전문가적 판단을 수행하고 전문가적 의구심을 유지하고 있습니다. 또한 우리는: - 부정이나 오류로 인한 재무제표의 중요왜곡표시위험을 식별하고 평가하며 그러한 위험에 대응하는 감사절차를 설계하고 수행합니다. 그리고 감사의견의 근거로서 충분하고 적합한 감사증거를 입수합니다. 부정은 공모, 위조, 의도적인 누락, 허위진술 또는 내부통제 무력화가 개입될 수 있기 때문에 부정으로 인한 중요한 왜곡표시를 발견하지 못할 위험은 오류로 인한 위험보다 큽니다. - 상황에 적합한 감사절차를 설계하기 위하여 감사와 관련된 내부통제를 이해합니다. 그러나 이는 내부통제의 효과성에 대한 의견을 표명하기 위한 것이 아닙니다. - 재무제표를 작성하기 위하여 경영진이 적용한 회계정책의 적합성과 경영진이 도출한 회계추정치와 관련 공시의 합리성에 대하여 평가합니다. - 경영진이 사용한 회계의 계속기업전제의 적절성과, 입수한 감사증거를 근거로 계속기업으로서의 존속능력에 대하여 유의적 의문을 초래할 수 있는 사건이나, 상황과 관련된 중요한 불확실성이 존재하는지 여부에 대하여 결론을 내립니다. 중요한 불확실성이 존재한다고 결론을 내리는 경우, 우리는 재무제표의 관련 공시에 대하여 감사보고서에 주의를 환기시키고, 이들 공시가 부적절한 경우 의견을 변형시킬 것을 요구받고 있습니다. 우리의 결론은 감사보고서일까지 입수된 감사증거에 기초하나, 미래의 사건이나 상황이 회사의 계속기업으로서 존속을 중단시킬 수 있습니다. - 공시를 포함한 재무제표의 전반적인 표시와 구조 및 내용을 평가하고, 재무제표의 기초가 되는 거래와 사건을 재무제표가 공정한 방식으로 표시하고 있는지 여부를 평가합니다. 우리는 여러 가지 사항들 중에서
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

계획된 감사범위와 시기 그리고 감사 중 식별된 유의적 내부통제 미비점 등 유의적인 감사의 발견사항에 대하여 지배기구와 커뮤니케이션합니다. 또한 우리는 독립성 관련 윤리적 요구사항들을 준수하고, 우리의 독립성 문제와 관련된다고 판단되는 모든 관계와 기타사항들 및 해당되는 경우 관련 제도적 안전장치를 지배기구와 커뮤니케이션한다는 진술을 지배기구에게 제공합니다. 우리는 지배기구와 커뮤니케이션한 사항들 중에서 당기 재무제표감사에서 가장 유의적인 사항들을 핵심감사사항으로 결정합니다. 법규에서 해당 사항에 대하여 공개적인 공시를 배제하거나, 극히 드문 상황으로 우리가 감사보고서에 해당 사항을 기술함으로 인한 부정적 결과가 해당 커뮤니케이션에 따른 공익적 효익을 초과할 것으로 합리적으로 예상되어 해당 사항을 감사보고서에 커뮤니케이션해서는 안 된다고 결론을내리는 경우가 아닌 한, 우리는 감사보고서에 이러한 사항들을 기술합니다. 이 감사보고서의 근거가 된 감사를 실시한 업무수행이사는 선호진입니다. 서울특별시 강남구 강남대로 334 에셈타워 9층 예 지 회 계 법 인 대 표 이 사 이 의 웅 2025년 3월 일 이 감사보고서는 감사보고서일 현재로 유효한 것입니다. 따라서 감사보고서일 이후 이 보고서를 열람하는 시점까지의 기간 사이에 첨부된 회사의 재무제표에 중대한 영향을 미칠 수 있는 사건이나 상황이 발생할 수도 있으며 이로 인하여 이 감사보고서가 수정될 수도 있습니다. (첨부)재 무 제 표 주식회사 하이퍼코퍼레이션 (구' 주식회사 메디프론디비티) 제 28 기 2024년 01월 01일 부터 2024년 12월 31일 까지 제 27 기 2023년 01월 01일 부터 2023년 12월 31일 까지 "첨부된 재무제표는 당사가 작성한 것입니다." 주식회사 하이퍼코퍼레이션 대표이사 이상석 본점 소재지 : (도로명주소) 서울특별시 금천구 가산디지털1로 186 제에이동 제5층 제517호(가산동, 제이플라츠) (전 화) 재 무 상 태 표 제28(당)기 2024년 12월 31일 현재 제27(전)기 2023년 12월 31일 현재 주식회사 하이퍼코퍼레이션 (구' 주식회사 메디프론디비티) (단위 : 원) 과 목 주 석 제28(당)기말 제27(전)기말 자산 Ⅰ.유동자산 현금및현금성자산 단기금융자산 매출채권및기타채권 유동성 금융리스채권 기타유동자산 당기법인세자산 유동성파생상품자산 재고자산 Ⅱ.비유동자산 장기금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 종속기업투자 관계기업투자 유형자산 무형자산 투자부동산 장기매출채권및기타채권 장기기타채권 금융리스채권 기타비유동자산 자산총계 부채 Ⅰ.유동부채 매입채무및기타채무 유동성리스부채 기타유동부채 충당부채 유동성전환사채 유동성파생상품부채 유동성전환우선주부채 Ⅱ.비유동부채 리스부채 복구충당부채 이연거래일손익 기타비유동부채 부채총계 자본 자본금 자본잉여금 기타자본 기타포괄손익누계액 결손금 자본총계 부채및자본총계 재무제표 주석 참조 포 괄 손 익 계 산 서 제28(당)기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지 제27(전)기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지 주식회사 하이퍼코퍼레이션(구' 주식회사 메디프론디비티) (단위 : 원) 과 목 주 석 제28(당)기 제27(전)기 Ⅰ. 매출액 Ⅱ. 매출원가 Ⅲ. 매출총이익 판매비와관리비 대손상각비 Ⅳ. 영업손실 기타수익 기타비용 금융수익 금융비용 Ⅴ. 법인세비용차감전순손실 법인세비용 Ⅵ. 계속영업손실 Ⅶ. 중단영업이익(손실) Ⅷ. 당기순손실 Ⅸ. 기타포괄손익 1. 후속적으로 당기손익으로 재분류될 수 있는 항목 2. 후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 평가손익 Ⅹ . 총포괄손실 Ⅸ. 주당손익 기본주당손실 기본주당순손실 계속사업 기본주당순손실 희석주당손익 희석주당순손실 계속사업 희석주당순손실 재무제표 주석 참조 자 본 변 동 표 제28(당)기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지 제27(전)기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지 주식회사 하이퍼코퍼레이션(구'
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

주식회사 메디프론디비티) (단위 : 원) 과 목 자본금 자본잉여금 자본조정 기타포괄손익누계액 이익잉여금 합계 2023.01.01(전기초) 당기순손실 기타포괄손익 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손익 소유주와의거래등 전환금융상품의 전환 2023.12.31(전기말) 2024.01.01(당기초) 당기순손실 기타포괄손익 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손익 소유주와의거래등 유상증자 전환금융상품의 전환 자기주식의 취득 2024.12.31(당기말) 재무제표 주석 참조 현 금 흐 름 표 제28(당)기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지 제27(전)기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지 주식회사 하이퍼코퍼레이션(구' 주식회사 메디프론디비티) (단위 : 원) 구분 주석 제28(당)기 제27(전)기 Ⅰ.영업활동으로 인한 현금흐름 1. 영업으로 창출된 현금흐름 2. 이자의 수취 3. 이자의 지급 4. 법인세의 납부 Ⅱ.투자활동으로 인한 현금흐름 단기금융상품의 감소 단기대여금의 감소 당기손익-공정가치측정금융자산의 처분 관계기업투자의 처분 리스채권의 감소 비품의 처분 보증금의 감소 중단사업현금흐름 단기금융상품의 증가 단기대여금의 증가 당기손익-공정가치측정금융자산의 취득 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 취득 종속기업투자주식의 취득 관계기업투자자산의 취득 차량운반구의 취득 기계장치의 취득 비품의 취득 시설장치의 취득 연구용기기의 취득 건설중인자산의 취득 산업재산권 의 증가 회원권의 증가 기타의무형자산의 증가 보증금의 증가 기타비유동자산의 증가 Ⅲ.재무활동으로 인한 현금흐름 임대보증금의 증가 단기차입금의 증가 유상증자 전환사채의 발행 단기차입금의 감소 전환사채의 상환 리스부채의 상환 임대보증금의 감소 자기주식의 취득 신주발행비용 Ⅳ.현금및현금성자산의 순증가(감소) Ⅴ.환율변동효과 Ⅵ.기초현금및현금성자산 Ⅶ.기말현금및현금성자산 재무제표 주석 참조 주석 제28(당)기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지 제27(전)기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지 주식회사 하이퍼코퍼레이션(구' 주식회사 메디프론디비티) 1. 일반사항 주식회사 하이퍼코퍼레이션(구' 주식회사 메디프론디비티) (이하 "회사"라 함)는 1997년 3월 18일 설립되어, 2002년 7월 24일자로 한국증권업협회로부터 협회중개시장 등록을 승인받고, 2003년 1월 21일자로 매매가 개시되었습니다. 당기말 현재 회사의 자본금은 53,341백만원 이며, (주)에프에스엔이 33.51%를 소유하고 있습니다. 한편, 회사는 2024년 3월 28일 회사명을 주식회사 메디프론디비티에서 주식회사 하이퍼코퍼레이션으로 변경하였습니다. 회사의 본사 및 신약연구소 소재지와 주요사업 내용 등은 다음과 같습니다. (1) 본사 및 신약연구소 소재지 서울특별시 금천구 가산디지털1로 186 제에이동 제5층 제517호(가산동, 제이플라츠) (2) 주요사업 내용 IT 도소매 바이오신약소재연구 (3) 대표이사 이상석 2. 중요한 회계정책 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었으며 재무제표를 작성하기 위하여 채택한 중요한 회계정책은 주석 44에서 기술하고 있는 사항을 제외하고는 전기 재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일하게 적용되었습니다. 회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었으며, 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 재무제표 작성을 위하여 채택한 중요한 회계정책은 다음과 같습니다. (1) 회계정책의 변경과 공시 1) 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 회사가 2024년 1월 1일 이후 개시하는 회계기간부터 적용한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. (가) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정-부채의 유동성 분류 보고기간종료일 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 부채가 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한, 부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

자기지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된 경우는 제외됩니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. (나) 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표' 및 제1107호 '금융상품 공시' 개정 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표'의 공시 목적에 재무제표이용자가 공급자금융약정이 기업의 부채와 현금흐름에 미치는 영향을 평가할 수 있도록 공급자금융약정에 대한 정보를 공시해야 한다는 점을 추가합니다. 또한, 기업회계기준서 제1107호 '금융상품 공시'를 개정하여 유동성위험 집중도에 대한 익스포저와 관련한 정보를 공시하도록 하는 요구사항의 예로 공급자금융약정을 추가하였습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. (다) 기업회계기준서 제1116호 '리스' 개정 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 적용하여 판매로 회계처리되는 판매후리스에 대하여 후속측정 요구사항을 추가하였습니다. 동 개정사항은리스개시일 후에 판매자-리스이용자가 계속 보유하는 사용권에 대해서는 판매자-리스이용자가 어떠한 차손익도 인식하지 않는 방식으로 '리스료'나 '수정 리스료'를 산정하도록 요구합니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 유의적인 영향은 없습니다. (라) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 가상자산 공시가상자산을 보유하는 경우, 가상자산을 고객을 대신하여 보유하는 경우, 가상자산을 발행한 경우의 추가 공시사항을 규정하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. 2) 공표되었으나 아직 시행되지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 당기말 현재 제정ㆍ공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 회사가 채택하지 않은 한국채택국제회계기준의 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. (가) 기업회계기준서 제1021호 '환율변동효과' 등 개정동 개정사항은 다른 통화와의 교환가능성(exchangeability)을 평가할 때 교환에 소요되는 기간범위, 다른 통화를 획득할 능력, 시장이나 교환메커니즘, 다른 통화의 획득 목적 및 다른 통화를 단지 제한적인 금액만 획득할 수 있는 능력을 고려하고 두 통화간 교환이 가능한지 평가하여 교환가능성이 결여되었다고 판단한 경우, 적용할 현물환율을 추정(estimation)하는 규정을 신설하였습니다. 동 개정사항은 2025년 1월 1일 이후 최초로 시작하는 회계연도부터 적용하되 조기 적용이 가능합니다. 회사는 상기 개정 기준서의 적용이 재무제표에 유의적인 영향을 미치지 아니할 것으로 예상하고 있습니다. (나) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호 '금융상품: 공시' 개정 실무에서 제기된 의문에 대응하고 새로운 요구사항을 포함하기 위해 기업회계기준서제1109호 '금융상품'과 제1107호 '금융상품: 공시'가 개정되었습니다. 동 개정사항은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다.주요 개정내용은 다음과 같습니다. 회사는 동 개정으로 인한 재무제표의 영향을 검토중에 있습니다. · 특정 기준을 충족하는 경우, 결제일 전에 전자지급시스템을 통해 금융부채가 결제된 것으로(제거된 것으로) 간주할 수 있도록 허용 · 금융자산이 원리금 지급만으로 구성되어 있는지의 기준을 충족하는지 평가하기 위한 추가 지침을 명확히 하고 추가함. · 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건이 기업에 미치는 영향과 기업이 노출되는 정도를 금융상품의 각 종류별로 공시 · FVOCI 지정 지분상품에 대한 추가 공시 (다) 한국채택국제회계기준 연차개선Volume 11 한국채택국제회계기준 연차개선Volume 11은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다. · 기업회계기준서 제1101호‘한국채택국제회계기준의 최초채택’: K-IFRS 최초 채택시 위험회피회계 적용 · 기업회계기준서 제1107호‘금융상품:공시’:
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

제거 손익, 실무적용지침 · 기업회계기준서 제1109호‘금융상품’: 리스부채의 제거 회계처리와 거래가격의 정의 · 기업회계기준서 제1110호‘연결재무제표’: 사실상의 대리인 결정 · 기업회계기준서 제1007호‘현금흐름표’: 원가법 (2) 재무제표 작성기준회사는 주식회사등의 외부감사에 관한 법률 제5조 제1항 제1호에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 재무제표를 작성하였습니다. 회사의 정기주주총회 제출용 재무제표는 2025년 2월 20일자 이사회에서 승인되었으며, 향후 정기주주총회에서 수정 승인될 수 있습니다. 1) 측정기준재무제표는 금융상품 등 아래의 회계정책에서 별도로 언급하고 있는 사항을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다. 2) 기능통화와 표시통화재무제표는 회사의 기능통화이면서 표시통화인 "원(KRW)"으로 표시되고 있으며 별도로 언급하고 있는 사항을 제외하고는 "원(KRW)" 단위로 표시되고 있습니다. (3) 종속기업 및 관계기업과 공동기업에 대한 투자 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표'에 의한 지배회사인 회사는 별도재무제표에서 종속기업, 관계기업 및 공동기업에 대한 투자를 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따라 원가법으로 처리하고 있습니다. 또한 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자에 대한 객관적인 손상의 징후가 있는 경우, 종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자의 회수가능액과 장부금액과의 차이는 손상차손으로 인식됩니다. (4) 외화환산기능통화로 외화거래를 최초로 인식하는 경우에 거래일의 외화와 기능통화 사이의 현물환율을 외화금액에 적용하여 기록하며, 보고기간말 화폐성 외화항목은 마감환율로 환산하며, 역사적원가로 측정하는 비화폐성 외화항목은 거래일의 환율로 환산하고, 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산하고 있습니다. 화폐성항목의 결제시점에 생기는 외환차이와 화폐성항목의 환산에 사용한 환율이 회계기간 중 최초로 인식한 시점이나 전기의 재무제표 환산시점의 환율과 다르기 때문에 생기는 외환차이는 그 외환차이가 생기는 회계기간의 손익으로 인식하고 있으며, 일정요건을 충족하는 위험회피회계를 적용하는 외환차이 등은 기타포괄손익으로 보고하고 있습니다. 비화폐성항목에서 생긴 손익을 기타포괄손익으로 인식하는 경우에 그 손익에 포함된환율변동효과도 기타포괄손익으로 인식하며, 비화폐성항목에서 생긴 손익을 당기손익으로 인식하는 경우에는 그 손익에 포함된 환율변동효과도 당기손익으로 인식하고있습니다. (5) 현금및현금성자산회사는 보유현금과 요구불예금, 유동성이 매우 높은 단기 투자자산으로서 확정된 금액의 현금으로 전환이 용이하고 가치변동의 위험이 경미한 자산을 현금 및 현금성자산으로 분류하고 있습니다. 지분상품은 현금성자산에서 제외하고 있으며 다만 상환일이 정해져 있고 취득일로부터 상환일까지의 기간이 단기인 우선주와 같이 실질적인 현금성자산인 경우에는 현금성자산에 포함하고 있으며, 금융회사의 요구에 따라 즉시 상환하여야 하는 당좌차월은 현금및현금성자산의 구성요소에 포함하고 있습니다. (6) 금융상품1) 금융자산회사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다. - 당기손익-공정가치 측정 금융자산 - 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 - 상각후원가 측정 금융자산 금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다. 공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 그 평가손익을 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 회사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다. 단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다. 회사는 최초 인식시점에
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다. 내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다. 회사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 장기적 투자목적 또는 전략적 투자목적의 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 회사가 배당을 받을 권리가 확정된 때 '금융수익'으로 당기손익으로 인식합니다. 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 손익계산서에 '기타수익’또는 '기타비용'으로 표시합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에 대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다. (가) 당기손익-공정가치측정금융자산금융자산을 단기매매목적으로 보유하고 있거나, 당기손익-공정가치측정금융자산으로 지정하는 경우와 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 또는 상각후원가측정금융자산으로 분류되지 않는 금융자산은 당기손익-공정가치측정금융자산으로 분류합니다. 또한 당기손익-공정가치측정금융자산의 지정이 서로 다른 기준에 따라 자산이나 부채를 측정하거나, 그에 따른 평가손익 등을 인식함으로써 발생할 수 있는 인식과 측정상의 불일치를 제거하거나 상당히 감소시킬 수 있는 경우에는 당기손익-공정가치 측정금융자산으로 지정할 수 있습니다. 당기손익-공정가치측정금융자산은 공정가치로 측정하며 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 금융자산으로부터 획득한 배당금과 이자수익도 당기손익으로 인식합니다. (나) 기타포괄손익-공정가치측정금융자산계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 공정가치로 측정하는 금융자산의 평가손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품인 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다. 외환손익은 '기타수익’또는 '기타비용'으로 표시하고 손상차손은'기타비용'으로 표시합니다. (다) 상각후원가측정금융자산계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형하에서 금융자산을보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌금융자산의 손익은 해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식합니다.유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다.(라) 최초 거래일 손익기업이 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변수를 이용하여 금융상품의 공정가치를 평가하는 경우, 최초인식시점의 공정가치와 거래가격과의 차이인 최초거래일손익은 당기손익으로 인식하지 않고 이연하여 인식하며, 이연 최초거래일 손익은 금융상품의 거래기간동안 정액법으로 상각하고 평가기법의 요소가 시장에서 관측가능해지는 경우 이연되고 있는 잔액을 즉시 당기손익으로 인식합니다 (마) 손상회사는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권 및 리스채권에 대해 회사는 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다.(바) 인식과 제거 금융자산의 정형화된 매입 또는 매도는 매매일에 인식하거나 제거합니다. 금융자산은 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나 금융자산을
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

양도하고 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전한 경우에 제거됩니다. 2) 금융부채(가) 분류 및 측정회사의 당기손익-공정가치 측정 금융부채는 단기매매목적의 금융상품입니다. 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 수단으로 지정되지 않은 파생상품이나 금융상품으로부터 분리된 내재파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다. 당기손익-공정가치 측정 금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표상 매입채무와 기타채무 등으로 표시됩니다. 차입금은 공정가치에서 발생한 거래원가를 차감한 금액으로 최초 인식하고 이후 상각후원가로 측정합니다. 받은 대가(거래원가 차감 후)와 상환금액의 차이는 유효이자율법을 사용하여 기간에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다. 차입한도를 제공받기 위해 지급한 수수료는 차입한도의 일부나 전부로써 차입을 실행할 가능성이 높은(probable) 범위까지는 차입금의 거래원가로 인식합니다. 이 경우 수수료는 차입을 실행할 때까지 이연합니다. 차입한도약정의 일부나 전부로써 차입을 실행할 가능성이 높다(는 증거가 없는 범위의 관련 수수료는 유동성을 제공하는 서비스에 대한 선급금으로서 자산으로 인식 후 관련된 차입한도기간에 걸쳐 상각합니다. 특정일에 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류됩니다. 이러한 우선주에 대한 유효이자율법에 따른 이자비용은 다른 금융부채에서 인식한 이자비용과 함께 손익계산서상 '금융원가'로 인식됩니다. 보고기간 후 12개월 이상 부채의 결제를 연기할 수 있는 무조건의 권리를 가지고 있지 않다면 차입금은 유동부채로 분류합니다. (나) 제거 금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다. 소멸하거나 제3자에게 양도한 금융부채의 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다. 3) 상계금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다.4) 부채와 자본의 분류채무상품과 지분상품은 계약의 실질 및 금융부채와 지분상품의 정의에 따라 금융부채 또는 자본으로 분류하고 있습니다.5) 파생상품파생상품은 파생상품 계약 체결 시점에 공정가치로 최초 인식되며 이후 공정가치로 재측정됩니다. 위험회피회계의 적용 요건을 충족하지 않는 파생상품은 매매목적으로분류되고 파생상품의 공정가치변동은 거래의 성격에 따라 '기타영업외수익(비용)’또는 '금융수익(비용)'으로 손익계산서에 인식됩니다. (가) 내재파생상품① 금융자산이 주계약인 복합계약내재파생상품을 포함하는 금융자산은 복합계약 전체를 고려하여 분류를 결정하고 내재파생상품을 분리하여 인식하지 않습니다. 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 판단할 때에도 해당 복합계약 전체를 고려합니다. ② 그 밖의 복합계약(복합계약이 금융자산이 아닌 주계약을 포함하는 경우)내재파생상품의 경제적 특성 및 위험이 주계약의 경제적 특성 및 위험과 밀접하게 관련되어 있지 않고, 내재파생상품과 동일한 조건을 가진 별도의 금융상품 등이 파생상품의 정의를 충족하며 복합계약의 공정가치 변동이 당기손익으로 인식되지 아니하는경우 주계약과 분리하여 별도의 파생상품으로 회계처리하고 있습니다.(나) 위험회피회계 회사는 특정위험으로 인해 인식된 자산이나 부채 또는 미인식된 확정계약의 전체 또는 일부의 공정가치 변동에 대한 위험회피의 경우 공정가치위험회피회계를 적용하며특정위험으로 인해 인식된 자산이나 부채 또는 발생가능성이 매우 높은
하이퍼코퍼레이션 — 사업보고서 (2024.12)

예상거래의 현금흐름 변동에 대한 위험회피의 경우 현금흐름위험회피회계를 적용하고 있습니다. 위험회피회계를 적용하기 위하여 회사는 위험회피관계, 위험관리목적, 위험회피전략,회피대상위험 및 위험회피효과 평가방법 등을 문서화하고 있습니다. 위험회피효과는회피대상위험으로 인한 파생상품의 공정가치나 현금흐름의 변동이 위험회피대상항목의 공정가치나 현금흐름의 변동위험을 상쇄하는 효과를 의미합니다. ① 공정가치위험회피위험회피수단으로 지정되고, 공정가치위험회피회계의 적용요건을 충족한 파생금융상품의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식하고 있으며, 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 공정가치 변동도 당기손익으로 인식하고 있습니다. 단, 위험회피대상항목이 지분상품이며, 공정가치의 변동을 기타포괄손익으로 표시하기로 선택한 경우에는 위험회피수단의 손익 및 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 손익을 기타포괄손익으로 인식하고 있습니다. 공정가치위험회피회계는 위험회피수단이 소멸, 매각, 행사 또는 종료되거나 공정가치위험회피회계의 적용조건을 더 이상 충족하지 않을 경우 중단됩니다. 회피대상위험으로 인한 위험회피대상항목의 장부금액 조정액은 위험회피회계가 중단된 날부터 상각하여 당기손익으로 인식하고 있습니다. ② 현금흐름위험회피위험회피수단으로 지정되고 현금흐름위험회피회계의 적용요건을 충족한 파생상품의 공정가치 변동분 중 위험회피에 효과적인 부분은 기타포괄손익으로 처리하며, 위험회피에 비효과적인 부분은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 현금흐름위험회피회계는 위험회피수단이 소멸, 매각, 행사 또는 종료되거나, 현금흐름위험회피회계의 적용요건을 더 이상 충족하지 않을 경우 중단됩니다. 현금흐름위험회피회계를 중단하는 경우에 위험회피대상의 미래 현금흐름이 여전히 발생할 것으로 예상되는 경우에 현금흐름위험회피적립금 누계액은 미래 현금흐름이 생길 때까지 또는 현금흐름위험회피적립금이 차손이며 그 차손의 전부나 일부가 미래기간에 회복되지 않을 것으로 예상될 때까지 현금흐름위험회피적립금에 남겨두고 있습니다. 다만, 위험회피대상의미래현금흐름이 더 이상 발생할 것으로 예상되지 않는 경우에는 현금흐름위험회피적립금 누계액은 즉시 당기손익으로 인식합니다. (7) 재고자산재고자산의 취득원가는 매입원가, 전환원가 및 재고자산을 현재의 장소에 현재의 상태로 이르게 하는 데 발생한 기타 원가 모두를 포함하고 있으며, 재고자산의 단위원가는 총평균법(상품은 이동평균법)을 사용하여 결정하고 있습니다. 재고자산은 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있습니다. 순실현가능가치는 통상적인 영업과정의 예상 판매가격에서 예상되는 추가 완성원가와 판매비용을 차감한 금액으로서 매 후속기간에 순실현가능가치를 재평가하고 있습니다. 재고자산의 판매시 관련된 수익을 인식하는 기간에 재고자산의 장부금액을 비용으로인식하고 있으며 재고자산을 순실현가능가치로 감액한 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간에 비용으로 인식하며, 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산 평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 재고자산 금액의 차감액으로 인식하고 있습니다. (8) 유형자산유형자산은 최초 인식시점에 원가로 측정하고 최초 인식 이후 취득원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액을 장부금액으로 표시하고 있습니다. 유형자산의 원가는 관세 및 환급불가능한 취득 관련 세금을 가산하고 매입할인과 리베이트 등을 차감한 구입가격, 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는 데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는 데 직접 관련되는 원가와 자산을 해체, 제거하거나 부지를 복구하는 데 소요될 것으로 최초에 추정되는 원가로 구성되고 있습니다. 후속원가는 자산으로부터 발생하는 미래의 경제적 효익이 유입될 가능성이 높으며, 자산의 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우 자산의 장부금액에 포함하거나 적절한 경우 별도의 자산으로 인식하고 있으며, 일상적인 수선ㆍ유지와 관련하여 발생하는 원가는 발생시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다.유형자산은 아래의 내용연수와 감가상각방법을 적용하여 감가상각하고