chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
엔젠바이오 — 사업보고서 (2024.12)

금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다. 외환손익은 '금융수익 또는 금융비용'으로 표시하고 손상차손은 '기타비용'으로 표시합니다. (다) 당기손익-공정가치측정 금융자산상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치 측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식하고 발생한 기간에 손익계산서에 '금융수익 또는 금융비용'으로 표시합니다.② 지분상품 연결회사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 중장기 투자목적 또는 전략적 투자목적의 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 연결회사가 배당을 받을 권리가 확정된 때 '금융수익'으로 표시하여 당기손익으로 인식합니다.당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 손익계산서에 '금융수익 또는 금융비용'으로 표시합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에 대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다. [손상] 연결회사는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권 등에 대해 연결회사는 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다. (2) 비금융자산의 손상 재고자산, 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'에 따라 인식하는 계약자산과 계약을 체결하거나 이행하기 위해 든 원가에서 생기는 자산, 이연법인세자산, 종업원급여에서 생기는 자산,금융자산, 공정가치로 측정되는 투자부동산, 매각예정비유동자산 등을 제외한 모든 자산의 손상은 아래의 방법으로 손상차손을 인식하고 있습니다. 내용연수가 비한정인 무형자산, 아직 사용할 수 없는 무형자산 및 사업결합으로 취득한 영업권에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후가 있는지에 관계없이 매년 회수가능액을 추정하고 장부금액과 비교하여 손상검사를 하고 있으며, 그 외의 자산은 매 보고기간말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 그러한 징후가 있다면 개별 자산별로 회수가능액을 추정하며 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수 없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위의 회수가능액을 추정하고 있습니다. ※ 자산 손상의 상세내용은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석''5. 재무제표 주석'을 참조하시기 바랍니다. 4. 유동성 및 자금조달과 지출 가. 유동성 현황 당사는 당기말 현재 44.9억 원의 유동성을 보유하고 있으며, 그 구성은 다음과 같습니다. (단위: 백만원/%) 구분 제 10당)기말 제 9(전)기말 증감 증감률 현금및현금성자산 단기금융자산 합 계 또한, 당사의 현금및현금성자산의 현금흐름 현황은 다음과 같습니다. 과 목 제10(당) 기 제9(전) 기
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 핵심 기술인 Micro OS (MODI OS)와 AI전자회로 설계자동화 기술을 기반으로 '교육용 로봇'과 'AIoT 솔루션(스마트 홈 부문, 스마트 모빌리티 부문)'을 영위하고 있으며, 2025년에는'MODI Platform(EDA) 사업부문'에서 AI 알고리즘을 활용한 전자회로 자동 설계 플랫폼을 신규 사업으로 확대하고 있습니다. 1. 교육용 로봇 당사의 교육 사업부는 MODI OS 기술을 기반으로 2016년 제품 사업화 성공 이후, 학교·기관 중심으로 SW/AI 교육용 로봇 판매사업을 영위하고 있습니다. 전 세계적인 디지털 교육 트렌드에 발맞춰, Total Education Solution Provider로서 교육의 전반적인 솔루션을 모두 제공하고자 교육용 로봇(MODI) 판매 사업 뿐만 아니라 소프트웨어/AI 교육 서비스, 교육 운영, 교육 커리큘럼 개발, 미래 교육환경 구축 등의 서비스를 확장하였습니다. 그 결과, 당사는 Google, LG전자, 교원 등 업계 내 선두주자들과의 협업을 통하여 에듀테크 산업 내에서 빠르게 입지를 강화하고 있습니다.2. AIoT 솔루션 컴퓨팅 기술이 발전함에 따라 다양한 방식의AI 알고리즘이 개발되어 일상생활에서도 음성인식 스피커나 조명, 스위치 등 다양한 분야에서 활용 Needs가 증가하고 있고, 제조 분야에서도 효율성과 제품 안정성을 높이기 위해 AI 기술이 활용되고 있습니다. 당사는 AIoT 디바이스에 적합한 MODI OS를 기반으로 교육 사업을 영위하면서 다양한 디바이스를 효율적으로 개발하는데 주력하였고, 이러한 과정을 통해 AI 전자회로 설계 자동화 기술에 아이디어 도출 및 핵심 기술 확보를 추진하게 되었습니다 이를 사업화하기 위해 당사는 경쟁업체에 앞서 OS와 HW를 통합할 수 있는 효율적인 디바이스 개발 자동화 시스템을 미래산업의 핵심 경쟁력으로 설정하여 개발 역량을 집중하고 있습니다. 당사는 HW와 SW 핵심기술 기반으로 다양한 디바이스로 구성된 시스템을 통합 관리할 수 있는 One-stop solution이 가능한 강점을 활용하여 사용자에게 제품의 안정성 뿐만 아니라 시간과 비용을 절감하는 효과를 제공할 수 있게 되었습니다. 이러한 장점을 기반으로 스마트 홈 부문의 통합관리 시스템과 스마트 모빌리티 부문 등 다양한 사업을 확대하고 있습니다. 당사는 교육용 로봇, 스마트 모빌리티 솔루션, 스마트 홈 솔루션 등 개별 분야로 사업을 추진하면서 핵심 기술인 MODI OS의 효율성과 제품 안정성을 확보하였고, MODI OS와 더불어 AI 전자회로 설계자동화 기술을 통해 분업화된 개발 업무를 통합하여 추진함으로써 제품 개발의 효율성과 안정성을 확인하였습니다. 지금까지 당사는 핵심 기술을 활용하여 특정 회사나 아이템을 중심으로 IoT 관련한 개별적인 디바이스를 개발 및 판매를 추진해 오면서 기술의 우수성을 확인하였습니다. 이러한 핵심 기술은 MCU가 포함된 모든 디바이스에 공통적으로 활용할 수 있는 가치가 높은 기술이기 때문에 EDA(Electronic Design Automation) 분야에서 새로운 디바이스 설계 플랫폼 사업을 추진하고자 MODI Factory 개발을 추진하기로 결정하였고 2025년 중 서비스 런칭을 앞두고 있습니다. 기존 EDA 산업은 HW 설계에 있어서 특정영역 또는 특정 프로세스 중심으로 서비스를 제공하고 있는 반면, MODI Factory는 HW 개발하는데 있어서 부품선정에서 라우팅까지 PCB 설계 전 프로세스를 하나의 플랫폼에서 AI 알고리즘 기반으로 자동화하여 사용자 편의성을 높이고 개발 시간과 비용을 획기적으로 개선할 수 있다는 점이 차별화됩니다. MODI Factory는 새로운 개념의 EDA 솔루션으로 국내뿐 아니라 전세계적으로 PCB 설계에 대한 새로운 표준을 제시할 수 있는 사업 모델이라고 판단됩니다. 당사는 2025년 MODI Factory의 Beta version 출시 이후 본격 사업화를 추진할 예정입니다. 2026년에는 당사의 주력 사업으로 선정하여 매출 성장과 손익에 긍정적인 영향을
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미칠 것을 기대합니다. 2. 주요 제품 및 서비스 1. 당사 주요 제품 구분 품목 제품설명 교육용로봇 - 상대적으로 큰 제품 사이즈로 영유아~실버까지 다양한 연령대가 사용가능.- 인공지능(AI), 자율 주행 등 넓은 범위의 학습이 가능 - 자사 1세대 모델 대비 모듈 기능 개선 (센서 정밀도 향상, 추가 모듈 개발 등) MODI Block Set - 코딩과 동화를 연계한 융합 교육 제품 - 미취학부터 초등 저학년까지 학습 가능하도록 단계적 교육 설계 교육 서비스 - SW 기초부터 AI 심화까지 학습할 수 있는 자체 교육 콘텐츠 보유 - 고객 (교육기관)의 학습 목적 및 환경에 맞게 재구성하여 맞춤형 교육 서비스 가능 - 방문형, 모집형, 일반 교육 및 캠프형 등 다양한 교육 운영 노하우 보유 - 기존 교육, 교육 운영 서비스에서 교육 공간 구축(미래교실)까지 확대 - 모듈형 구성으로, 완제품 형태의 제품 대비 다양한 형태로 조립할 수 있어 학습 가능 범위가 폭 넓음 - 입문자용 프로그래밍 언어 (Entry) 부터 고급 프로그래밍언어 (Python)까지 학습 가능 기타 AIoT솔루션 보험용 차량 플러그 - 고정밀 위치정보 및 운전습관 데이터 수집이 가능하여 해당 데이터를 자동차 보험상품과 연계하여 보험료 과금의 기준 데이터로 사용 골프카트 자율주행 모듈 - RTK GPS 기반 골프카트 자율주행 모듈 개발 용역 - 기존 유도선 방식과 달리 낮은 초기 설치 비용, 안정적 유지보수로 골프장 운영 효율화 주차 감지 플러그 - 모듈형 시거잭 타입의 자동 주차 위치 감지 솔루션 - 차량 내부 인식 모듈설치로 외부 환경 변화에 영향을 받지 않아 정확성의 확보가 가능 스마트조명모듈 - 조명 제어의 IoT화를 위한 BLE 모듈 - BLE 통신으로 조명의 밝기와 전원을 자동으로 조절 가능 - 배선 및 시공비용 감소로 고객사의 시공 경제성 개선 양돈 통합관리 시스템 - 돈사 내의 온도, 습도 및 환기를 관리하기 위한 시스템 개발 용역 - 실시간으로 모니터링하는 온/습도 및 환경 데이터를 AI 알고리즘을 통해 분석하여 돈사의 환경 관리, 사육환경 개선을 통해 양돈 생산성 향상 기타 메타버스 등 - 메타버스 플랫폼 개발 용역 등 - 인도네시아 MZ타깃 보험상품 가입 유도 서비스 개발 - 멀티플레이 형식 3D 메타버스 게임 및 M2E(Move to Earn), 가상 NPC를 통한 보험 상담 2. 당사 주요 제품 등의 현황 (단위 : 천원) 제품군 2024년(11기) 2023년(10기) 2022년(9기) 금액 비율 금액 비율 금액 비율 교육용 로봇 AIoT 솔루션 스마트 모빌리티 부문 스마트 홈 부문 기타 합계 3. 원재료 및 생산설비 1. 주요 원재료의 매입 현황 (단위 : 천원) 품목 구체적 용도 주요 매입처 2024년(11기) 2023년(10기) 2022년(9기) 금액 비율 금액 비율 금액 비율 캐롯플러그 주식회사 앰투앰넷 등 MCU (주)인셈, 주식회사 위고스 등 SMD부품 주식회사 티엠에스인터내셔널, (주)에이티에스로 등 기타 합계 2. 원재료 가격변동추이 (단위 : 원, 달러) 품목 2024년(11기) 2023년(10기) 2022년(9기) 국내 수입 MCU 국내 수입 SMD부품 국내 수입 기타 국내 수입 3. 생산능력 및 생산실적당사는 자체 개발 모듈을 기반으로 교육용 로봇, AIoT 솔루션 (스마트 홈 부문, 스마트 모빌리티 부문) 사업을 영위하고 있습니다. 해당 사업은 소프트웨어 개발 등 인적자원을 활용하여 사업을 영위하고 있으므로 고정된 생산설비에서 반복적인 생산활동을 통해서 물리적인 제품을 만들어내는 생산설비가 없고, 제품의 제조는 외주공장(외주업체의 소유자산)을 사용하므로 생산능력 및 생산실적을 산정할 수 없습니다. 4. 생산설비에 관한 사항당사는 자체 공장이 아닌 외주공장(외주업체의 소유자산)을 사용하여 생산설비를 보유하고 있지 아니하므로 해당 사항이 없습니다. 4. 매출 및 수주상황 1. 매출실적 (단위 : 천원) 품목 매출유형 시장 2024년(11기) 2023년(10기) 2022년(9기) 수량 매출액 수량 매출액
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수량 매출액 교육용 로봇 상품 내수 수출 서비스 내수 수출 제품 내수 수출 AIoT 스마트 모빌리티 솔루션 서비스 내수 수출 제품 내수 수출 스마트 홈 솔루션 서비스 내수 수출 제품 내수 수출 기타 서비스 내수 수출 총계 내수 수출 총합계 2. 수출 현황 (단위 : 천원, 달러) 품목 매출유형 2024년(11기) 2023년(10기) 2022년(9기) 수출국 수출액 수출국 수출액 수출국 수출액 교육 제품 미국 인도 싱가포르 이탈리아 크로아티아 폴란드 홍콩 기타 룩셈부르크 인도(*) 이탈리아 싱가포르 기타 기타 기타 서비스 인도네시아 인도네시아 계 (*) 전기 해외 매출액 중 통관규제변경 등으로 매출조정이 발생하여 당해 매출에서 차감되었습니다. 이에 당기 해외 매출이 음수가 되었습니다. 3. 주요제품 판매경로당사의 교육 사업부는 SW/AI 융합 교육을 위한 교구인 “MODI” 키트와 SW/AI 융합 커리큘럼 및 현장 교육 서비스를 개별 혹은 패키지로 판매하며 교육용 로봇 사업을 영위하고 있습니다. 또한, 당사의 AIoT 사업부는 MODI O/S를 기반으로 한 자체 기술을 기반으로, 사업기회 발굴, 기업 제안 영업을 통하여, B2B 사업 수주를 진행 하고 있습니다. 각 사업부별 판매경로는 다음과 같습니다. 구분 매출유형 구분 판매경로 교육용로봇 제품매출 수출 총판(대리점) 국내 총판(대리점)/유통사 직접 판매 기업 AIoT 솔루션 물품공급 국내 물품공급계약을 통한 제품 생산 및 납품 4. 수주상황 당사는 고객사로부터 주문접수 발주에 따른 생산, 납품이 이루어 지는 바, 별도의 수주(장기매출계약)계약이 존재하지 않아 해당사항이 없습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 1. 시장위험과 위험관리 당사는 기업공시서식 작성기준 제1-1-2조 제37호 소규모기업 (최근 사업연도말 현재의 자산총액이 1천억원 미만이거나 최근 사업연도의 매출액이 500억원 미만인 회사)에 해당하며, 동 작성기준 제4-2-8조④에 따라 본 항목의 기재를 생략합니다.2. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황공시서류 작성기준일 현재 당사가 보유 또는 의무를 부담하고 있는 파생상품은 없습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 1. 경영상의 주요 계약 공시서류 작성기준일 현재 당사의 재무상태에 중요한 영향을 미치는 비경상적인 중요계약은 없습니다. 2. 연구개발 담당조직 당사는 조직간 유기적 연결을 기반으로 고객 가치 창출을 위하여 각 사업을 아우를 수 있는 통합 연구소 (기업 부설 연구소)를 설립하였으며, 새로운 제품 개발을 주도하고, 품질을 지속적으로 향상시킬 수 있는 품질관리팀과 특허관리팀을 별도의 조직으로 분류하여 운영하고 있습니다. [럭스로보 연구개발 조직도].jpg [럭스로보 연구개발 조직도] 3. 연구개발비용 (단위 : 천원, %) 구분 2024년(11기) 2023년(10기) 2022년(9기) 자산처리 원재료비 인건비 감가상각비 위탁용역비 기타 경비 비용처리 매출원가 판관비 합계(매출액 대비 비율) 국고보조금 합 계 (국고보조금 차감후) 4. 연구개발실 적 연구과제명 연구기간 연구결과 및 기대효과 전자제품 자동 설계를 위한 글로벌 1위 AI 라우터 개발 및 자연어 인테페이스를 위한 PCB 설계용 LLM 모델 개발 화형 인터페이스를 통해 AI와 상호작용하면서 몇 분 내에 전자기판 설계를 완성할 수 있는 AI 라우터와 PCB 설계용LLM 개발을 통하여 전자제품 설계 PCB 개발을 자동화하여 MCU에 포팅되는 인공지능 전자 기판 설계 모델 개발 및 검증 시뮬레이터 개발 PCB를 자동으로 생성해 주는 인공지능 Auto-routing 기술을 통해 전문 기술자 수준의 퀄리티로 회로 제작이 가능한 AI 개발을 통하여 실무진의 업무 효율화를 제공하며 기술의 우위로 경제적 기대효과를 노릴 수 있음 전자제품 개발 시간 3배 이상 단축 가능한 Micro OS 포팅 AI 전자기판 설계 모델 및 시뮬레이션 소프트웨어 개발 Micro OS 기술과 더불어 AI 알고리즘 기반한 부품 자동 배치 및 라우팅 자동화 기술을 개발하여, IoT 디바이스 회로설계 자동화 플랫폼을 웹으로
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구현하여 하드웨어 분야 엔지니어 부족 문제 해결 및 칩 부족 현상을 해결해 줄수 있는 도구 제공 가능 IoT 디바이스 개발을 위한 AI 기반 EDA와 Micro OS 통합 플랫폼 HW 제작 과정의 간소화 및 자동화 서비스를 제공하여 진입 장벽을 낮춤으로써 훌륭한 HW 교육 프로그램으로 사용할 수 있고, 이에 따라 HW 인력 양성에 도움이 되는 효과를 기대함. 전기카트 장착형 자율주행(AGV)로봇 모듈 개발 실외 위치측위 및 주행/제어 알고리즘 국산화를 통해 국내 자율주행 로봇 제작 기술 향상에 기여 및 자율주행 전기카트 모듈의 도입으로 사회적 약자들의 이동 편의성이 향상되어 삶의 질 향상에 기여함 IoT 제품 개발을 위 Micro OS를 포함하는 웹기반EDA 플랫폼개발 HW 제작 과정의 간소화 및 자동화 서비스를 제공하여 진입 장벽을 낮춤으로써 훌륭한 HW 교육 프로그램으로 사용할 수 있고, 이에 따라 HW 인력 양성에 도움이 되는 효과를 기대함. 스마트팜 ICT기자재 국가표준 확산지원 사업 스마트팜 농가의 특성(작물이나 스마트팜 구조)에 맞게 다양한 지점의 온도,습도, CO2, 빛을 측정할 수 있도록 개발하여 농가의 스마트팜 운영 편의성을 증대시키고 작물 생산을 극대화 할 수 있도록 함 유아의 자발적 놀이학습 및 개별 학습이력 관리를 위한 IoT 기반의 스마트 완구 및 교육 서비스 개발 IoT 기반의 스마트 완구및 교육서비스를 통하여 학습자의개인별 학습이력 관리를 통한 생애전반의 걸친 교육연대기 확보로 전문성 및 역량 강화를 기대함. 창업성장 기술개발사업 실무적인 AI, 딥러닝 기술에 대한 이해와 체험 가능한 AI 교구재 및 컨텐츠를 통하여 기술에 대한 이해도 및 실무 인재교육 양성효과를 기대함, 비전공자도 쉽게 배울 수 있는 인공지능 커리큘럼 및 도구 사업화 누구나 쉽게 인공지능 학습이 가능한 인공지능 교구 'Smart AI 키트'를 상품화하여 국내외 중고등 학교, 대학교및 일반인들에게 판매함으서 매출 및 선도교사 양성등의 효과를 기대함. 학습자 스스로 코딩 학습이 가능한 웹플랫폼 및 가상 교사 서비스 개발 비대면 환경에서 효과적인 맞춤형 교육 기술 확보함에따라 일방적인 학습형태가 아니라 사용자인 학생들의 학습능력수준에 따라적절한 콘텐츠를 학습자에게 제공함으로서 학습효과의 증대 및 다양한 교육분야에서 맞춤형 학습 활용하여 비대면 수업을 극대화 할 수 있을 수 있음 케냐 STEM 교육을 위한 로보틱스 모듈 개발 사업 케냐 내 소외지역에 STEM 교구와 교육 커리큘럼을 개발하여 보급함으로 학생들의 경쟁력 강화와 케냐의 ICT 발전에 따른 경제의 성장을 기대함 공교육에서 활용 가능한 비대면 코딩 교육 관리 시스템(LMS)플랫폼사용성 증진 누구나 코딩 교육을 제공받을 수 있는 플랫폼으로 전국 누구나 학습할 수 있도록 평등한 교육의 기회를 제공하며,비대면 교육환경에서 발생할 수 있는 어려움을 해소하여, 학습자가 수업 중 막히는 부분으로 인하여 발생하는 문제를 해결할 수 있음 7. 기타 참고사항 1. 중요 지적재산권 보유현황 당사는 가상화 파라미터, 멀티 컴파일러, 분산 처리, AI 부품 배치, AI 회로 라우팅, OS 생성 기술에서 경쟁사 대비 독보적인 경쟁 우위에 있으며 다수의 지적재산권을 보유하고 있습니다. 지적재산권의 보유현황은 다음과 같습니다. (단위 : 건) 구분 출원완료 등록완료 특허권(*) 상표권 디자인권 (*) PCT 국제출원 14건이 포함되어 있습니다. 당사가 보유한 특허권 중 핵심 특허권의 세부내역은 다음과 같습니다. 출원(등록)명 구분 번호 국가 모듈 어셈블리 등록 한국, 미국 멀티 모듈 컴파일 시스템 및 멀티 모듈 컴파일 방법, 그리고 컴파일러 프로그램을 갖는 컴퓨터 판독가능 저장매체 등록 한국, 미국, 중국, 유럽, 영국, 프랑스, 덴마크, 네덜란드, 벨기에, 룩셈부르크 모듈 어셈블리 및 커넥터 및 전자 장치 등록 한국, 미국, 중국 가상화 파라미터를 사용하는 동기화를 제공하는 방법 및 장치 등록 한국 플러그 앤 플레이 모듈 어셈블리 및 플러그 앤 플레이 시스템 등록 한국, 미국 회로 자동
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설계 서버, 방법 및 컴퓨팅 장치 출원 한국 부품 배치 최적화 서버, 방법 및 컴퓨팅 장치 출원 한국 2. 법률 또는 규정 등에 의한 규제사항당사는 보고서 작성기준일 현재 정부나 지방자치단체의 법률, 규정 등에 의한 규제사항이 회사의 영업활동, 비용지출 또는 경쟁상의 지위 등 사업의 영위에 중요한 영향을 미치는 경우가 없습니다. 3. 환경과 관련한 규제사항당사는 보고서 작성기준일 현재 회사가 영위하는 사업과 관련하여 환경물질의 배출 또는 환경보호와 관련된 사항을 규제하는 정부규제로 사업에 중대한 영향을 미치는 사항이 없습니다. 4. 사업부문별 시장 여건 및 영업의 개황 1) 산업의 특성가. 교육용 로봇 교육용 로봇은 크게 교구로봇과 교사로봇으로 구분됩니다. 교구로봇은 사용자가 직접 로봇을 설계, 제작하거나 기능을 프로그래밍 하는 과정에서 창의적인 문제 해결능력을 육성하거나 수학, 과학, 미술 등의 교육 활동에 활용해 원리 이해에 도움을 주는기능을 하는 교구재로서 역할하는 것을 지칭합니다. 교사로봇은 로봇이 교사를 보조하거나 사용자와 대화하며 교육 콘텐츠를 제공하여 일동의 능동적 교육자의 역할을 수행합니다. 교육용 로봇 시장은 가상현실, 인공지능 등 첨단 ICT 기술의 발전, COVID-19로 인한 디지털 전환 트렌드의 가속화, 그리고 디지털 역량 보유 인력 양성에 대한 수요 증가에 힘입어 꾸준히 성장하고 있습니다.나. AIoT 솔루션 IoT(Internet of Things, 사물인터넷)라는 용어는 1999년 Kevin Ashton이 P 근무할 당시 RFID 태그를 활용하여 제품들의 가시성을 확보하며 공급망 관리의 효율성을 증가시킬 방법을 제안하면서 처음 사용하였습니다. 당시는 근거리 통신 시스템을 의미했습니다. 지금은 그 범위가 넓어져, 인터넷을 통해 데이터를 다른 기기 및 시스템과 연결 및 교환할 목적으로 센서, 소프트웨어, 기타 기술을 내장한 물리적 객체(사물)의 네트워크를 지칭하고 있습니다. IoT는 초연결을 기반으로 ICT 기반 산업 간 융합을 촉진하는 촉매제로서 4차 산업혁명의 핵심 기반이라고 할 수 있습니다. Ericsson Mobility Report는 전 세계 IoT 연결 개수가 2026년에는 269억개에 이를 것으로 전망하고 있습니다. 최근에는 저비용·저전력 센서기술의 개발, 인터넷용 네트워크 프로토콜의 확대, 클라우드 컴퓨팅 플랫폼의 가용성 증가 등의 다양한 기술들은 IoT의 실용화를 가속화하는 데에 큰 기여를 하고 있습니다.2) 산업의 성장성가. 교육용 로봇교육용 로봇의 글로벌 시장 규모는 2022년 14.39억 달러에서 연평균 17.3 %의 성장률로 2027년에는 31.91억 달러에 이를 것으로 전망됩니다. 해당 시장의 성장을 이끄는 주요 요인으로는 신규 일자리 창출을 위한 제조업 내 로봇 배치 증가, 교육 및 산업 분야 협동 로봇에 대한 수요 급증, 휴머노이드 로봇 관련 연구 개발 확대로 인한 서비스 부문 변혁 등이 존재합니다. 특히 고등 교육 부문에서 산업용 로봇 프로그래밍을 위한 산업용 로봇 도입, 장애 아동을 위한 휴머노이드 로봇개발 등은 해당 시장의 큰 기회 요인으로 작용할 것으로 예상됩니다.국내 교육 시장은 학령인구 감소, 시장 성숙기 도달, 대학 입시 중심의 교육 등의 한계점을 가지고 있습니다. 그러나 국내 교육 시장은 현재까지 꾸준히 성장하고 있으며, 정부의 디지털 전환 정책에 따라 IT 기술을 접목한 새로운 유형의 교육이 다양하게 개발·확산되어 세계적인 추세와 함께 국내 교육 시장 또한 활성화될 것으로 기대됩니다나. AIoT 솔루션 AIoT 시장은 AI, IoT, Computing 기술의 발전에 힘입어 새로운 패러다임으로서 폭발적으로 성장하고 있으며, 연 평균 성장률 32.7% 수준으로 2028년 310.5억달러 규모로 성장이 전망됩니다. Computing 성능과 더불어 통신 인프라의 성장 또한 AIoT시장 확대의 주요 요인으로 작용하고 있습니다. 특히, 5G 이후의 통신기술은 스마트폰 서비스에 국한되지 않고 첨단 단말에 적용되어 다른 산업에 융합된 서비스를 촉발할 수
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있기 때문에 지금까지 불가능했던 혁신적 융합서비스와 장비 그리고 단말 등 제조분야의 신산업을 창출할 수 있다는 점에서 성장 주요요인으로 주목받고 있습니다. 이 외에 AIoT를 가능하게 하는 배경에는 CPU, GPU, 메모리 및 스토리지 비용의 감소, 클라우드 컴퓨팅의 출현, 디바이스의 확산 증대, 데이터 전송 비용의 감소 등이 있습니다.3) 경쟁상의 강점과 단점 가. 교육용 로봇 당사의 모듈형 교육용 로봇인 MODI는 사용성, 호환성, 확장성 및 완성도 측면에서 경쟁사 대비 코딩 교육에 가장 적합한 제품입니다. MODI는 CES 2019, 2020 Worldidac 등 해외 교육 기자재 관련 대회에서 다수 수상하며 그 우수성을 입증받아 왔습니다. 또한 당사의 교육용 콘텐츠 또한 경쟁사 대비 더욱 넓은 학습 내용을 다루고 있습니다. 언플러그드부터 AI, STEAM 교육까지 모든 교육 콘텐츠를 보유한 회사는 당사와 경쟁자 1개사 총 2개사 뿐이며, 사용자는 당사의 MODI 한 가지 제품으로 전체 콘텐츠를 학습가능한 반면, 경쟁사의 제품은 교육 콘텐츠마다 결합 가능한 제품을 별도로 구매하여야 하기 때문에 소비자 편의성 측면에서 당사가 더욱 경쟁 우위를 지니고 있는 것으로 판단됩니다. 나. AIoT 솔루션미래 기술인 HW를 연동할 수 있는 AIoT 디바이스 및 솔루션 사업의 핵심 경쟁력은 차별화 제품 개발 역량과 원가경쟁력 및 제품의 적기 시장출시 입니다.또한 이러한 제품을 판매할 수 있는 안정적 고객구조 구축이 필요합니다. 당사는 MODI OS와 AI 전자회로 자동화 설계 기술 기반으로 경쟁업체 대비 다양한 IoT 제품을 보유하고 있고, 제품의 개발 프로세스 우위로 원가경쟁력이 우위로 판단됩니다. 5. 추진하는 신규사업 당사는 핵심 기술인 Micro OS 기술과 AI 설계 자동화 기술을 활용하여 IoT 산업 내에서 특정 고객사 혹은 제품의 개발 및 판매를 추진해오면서 기술의 우수성을 검증할 수 있었습니다. 또한, 당사의 이러한 핵심 기술들은 MCU가 포함된 모든 디바이스에서 공통적으로 적용이 가능하다는 점에서 비즈니스 모델의 시장성에 대해 면밀한 검토를 통해 EDA(Electronic Design Automation, 전자 설계 자동화)에 새롭게 사업을 추진하고자 MODI Factory 개발을 본격화하였습니다. MODI Factory는 2022년부터 당사에서 자체 개발한 EDA Platform으로, 고객사 및 자사의 하드웨어를 설계하는 기능을 수행하여 IoT Cloud 기능을 제공하는 수준까지 크게 세 개의 Phase로 나누어 목표를 수행하고자 합니다. Phase 1은 MODI Factory가 EDA 툴로써 회로를 자동 설계해 MODI OS를 탑재한 하드웨어를 생산하는 단계이며 2025년 중 개발 완료를 목표로 하고 있습니다. 2026년도에 목표로 하는 Phase 2에서는 설계 자동화 역량을 지속 강화하여 응용 Application을 기존 IoT 디바이스에서 전자기기 및 자동차 부품 등 고성능 제품까지 확대하고자 하며, 동시에 OS 포팅 기능을 제공하고 다양한 MCU를 지원할 수 있도록 호환성을 확보하도록 할 계획입니다. 뿐만 아니라 Multi-MCU 환경에서도 동작하도록 OS의 아키텍쳐를 설계하는 기능을 포함합니다. 최종적으로 Phase 3에 해당하는 2028년에는 코딩이 가능한 IDE(Integrated Development Environment, 통합 개발 환경) 기능을 제공하고 대시보드를 통해 실시간으로 각 디바이스에서 발생한 데이터를 모니터링 할 수 있는 Cloud 통합 개발 플랫폼으로 디바이스 개발부터 운영까지 전 프로세스를 하나의 플랫폼에서 제공하고자 합니다. MODI Factory는 MCU를 포함한 디바이스가 MODI OS를 탑재하여 다양한 회로기기에서 사용할 수 있도록 합니다. MODI OS가 탑재된 디바이스는 Multi-tasking 기능을 통해 MCU와 연결되는 다양한 데이터를 처리할 수 있게 됩니다. 또한 MODI OS를 적용할 시, 개발자는 제작하고자 하는 회로에 따라 OS를 최적화할 수 있어
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MCU의 요구사항을 낮추며 원가 절감 및 시스템 성능의 효율성을 달성할 수 있습니다. 이처럼 MODI Factory는 회로를 설계하는 기능뿐만 아니라, MODI OS 탑재를 통하여 하드웨어를 개발하는 전반적인 프로세스를 효과적으로 총괄할 수 있는 강점을 가지고 있습니다. 기존 교육용 로봇, 스마트 모빌리티 솔루션, 스마트 홈 솔루션 등에서 사 용자 요구사양에 맞춘 제품을 타 경쟁사보다 빠르게 제공하여 성장할 수 있었던 당사의 성공 사례와 현 EDA 시장의 잠재 성장성 을 바탕으로 MCU 기반 디바이스 MODI Platform 사업 에 진출하게 되었습니다.
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항회사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상·예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시 서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다.회사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.결론적으로, 동 사업보고서 상에, 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에서 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 수정할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 에 따르면, 2024년 전 세계 스마트 홈 장치 출하량은 약 8억 9,230만 대로, 전년 대비 0.6% 증가하여 완만한 성장세를 보였습니다. 2024년 스마트 홈 시장은 AI 기반 IoT 기기의 확장과 통합 및 솔루션이 Main Stream이었으며 동사 AIoT 사업부는 이에 맞춰 주차통합시스템과 AI 음성인식 스위치 등 신규 제품 확대로 YoY 57.5%를 달성하며 신성장 동력을 확보했습니다. 향후에도 지속적인 혁신과 제품 다각화를 통해 사업 성장을 가속화할 계획입니다. 스마트 홈 시장은 2025년 4.4%의 성장이 예상되며, 2028년까지 연평균 5.6%의 성장률을 기록할 것으로 기대됩니다. 이러한 AIoT사업부의 신규 성장에도 불구하고, 교육용 로봇 사업부의 부진으로 동사는 2023년 대비 매출액 43.3% 감소한 연결기준 매출 65억, 영업손실 97억, 별도기준 매출 49억, 영업손실 90억을 기록하였습니다. 해외 총판 계약 지연이 주된 원인이며, 향후 이러한 상황에 대비해 보수적으로 프로세스를 재검토하고자 합니다. 또한, 전세계적으로 교육 분야에서 로봇과 인공지능 기술의 활용이 증가하고 있으며, 이를 교육에 도입하려는 노력이 지속되고 있습니다. 2025년에는 STEM 교육(과학, 기술, 공학, 수학)의 중요성이 강조되고, 로봇 공학이 교육 현장에서 활발히 도입될 것으로 예상됩니다. 당사는 기술 혁신과 철저한 준비를 통해 실적 개선과 사업 개발에 집중하며 미래 성장 동력을 확보하겠습니다. 3. 재무상태 및 영업실적1) 재무상태당사의 2개 사업년도의 재무상태는 다음과 같습니다. (연결 기준) (단위 : 천원) 구분 제11기 제10기 증 감 증감비율 유동자산 비유동자산 자산총계 유동부채 비유동부채 부채총계 자본금 자본잉여금 기타자본항목 기타포괄손익누계액 결손금 비지배지분 자본총계 부채와자본총계 가. 자산의 증감분석 당사의 당기말 총자산은 155억원으로 전기 대비 115억원 감소하였습니다. 주된 원인으로 관계 회사 지분 매각이 있습니다. 전기대비 유동자산은 70억, 비유동자산은 45억 감소하였습니다. 나. 부채의 증감분석 당사의 당기말 총부채는 136억원으로 단기차입금 50억원 증가, 공정가치측정금융부채 812억 감소 등으로 인해 전기 대비 792억원 감소하였습니다. 다. 자본의 증감분석 당사의 당기말 자본은 자본잉여금 증가 등으로, 전기 대비 677억 증가한 18억을 기록하였습니다. ) 영업실적 (단위 : 천원) 구분 제11기 제10기 증 감 증감비율 매출액 매출원가 매출총이익 판매비와관리비 영업이익 금융수익 금융비용 기타수익 기타비용 지분법손익 법인세차감전순이익(손실) 법인세비용(수익) 계속영업당기순이익(손실) 중단영업당기순이익(손실) 당기순이익(손실) 가. 매출 및 매출원가 분석 당사의 매출액은 전년대비 약 47% 감소한 65억원을 기록하였습니다 . 주요 원인으로는 해외 매출 계약 지연 및
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AIoT 솔루션 공급시기 변경 등이 있습니다. 나. 영업이익 및 당기순이익 분석 당사의 영업손실은 매출 차질로 인하여 86% 감소한 97억원을 기록하였으며, 당기순손실은 약 16% 감소한 146억원을 기록하였습니다. 4. 신규사업 및 중단사업1) 신규사업 당사는 공시서류 작성기준일 현재 MODI Factory 사업을 신규사업으로 추진하고 있으며, 신규사업의 자세한 내용은 Ⅱ. 사업의 내용 1. 사업의 개요에 기재되어 있습니다. 2) 중단사업 당사는 Embedded SW 전문회사인 큐버를 인수하여 당사의 Micro OS 기반 사업 영역을 확장하고, 이를 통해 사업적 및 기술적 시너지를 확보하고자 하였습니다. 그러나 인수 이후 지속적으로 사업 및 개발 방향을 모색하였으나, 당사 사업 전략과의 부합성이 낮아 사업을 지속하기 어려운 상황에 이르렀습니다. 이에 따라 당사는 경영 효율성 및 사업 포트폴리오 최적화를 위해 큐버와 협업을 중단하고, 해당 법인을 매각하기로 결정하였습니다. 큐버 매각을 통해 당사는 매각대금 유입으로 인한 현금 유동성을 확보하였습니다. 그러나 매각 시 취득가액 대비 매각 금액이 낮아, 이에 대한 손실을 당기손익으로 인식하였습니다. 또한, 큐버의 매출액이 연결 재무제표에서 차지하는 비중이 높았던 점을 고려할 때, 사업중단으로 인해 당사의 연결 기준 매출액 및 영업이익에 부정적인 영향이 발생할 것으로 예상됩니다. 유동성 및 자금의 조달과 지출 1) 유동성 현황 당사는 안정적인 자금 확보 및 적정 유동성 유지를 위해 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고, 자금 수지 검토 후 적정 유동성을 유지하고 있습니다. (단위 : 천원) 구 분 당기말 전기말 현금 보통예금 외화예금 기타제예금 합 계 2) 자금 조달당기말과 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 차입처 만기일 연이자율 당기말 전기말 단기차입금 운전자금 하나은행 운전자금 하나은행 중소기업자금대출 기업은행 중소기업자금대출 기업은행 운전자금 개인 합계 6. 부외거래당사의 부외거래는 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석' 및 '5. 재무제표 주석'의 35. 우발부채와 약정사항을 참고하시기 바랍니다. 7. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 1) 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 당사는 2024년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다. 가. 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' - '회계정책'의 공시 중요한 회계정책 정보(중요한 회계 정책 정보란, 재무제표에 포함된 다른 정보와 함께 고려되었을 때 재무제표의 주요 이용자의 의사결정에 영향을 미칠 정도의 수준을 의미)를 정의하고 이를 공시하도록 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. 나. 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 기업회계기준서 제1107호 '금융상품: 공시' 개정 - 공급자금융약정에 대한 정보 공시 공급자금융약정을 적용하는 경우, 재무제표이용자가 공급자금융약정이 기업의 부채와 현금흐름 그리고 유동성위험 익스포저에 미치는 영향을 평가할 수 있도록 공급자금융약정에 대한 정보를 공시해야 합니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. 다. 기업회계기준서 제1116호 '리스' 개정 - 판매후리스에서 생기는 리스부채 판매후리스에서 생기는 리스부채를 후속적으로 측정할 때 판매자-리스이용자가 보유하는 사용권 관련 손익을 인식하지 않는 방식으로 리스료나 수정리스료를 산정합니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. 라. 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - '가상자산 공시’ 가상자산을 보유하는 경우, 가상자산을 고객을 대신하여 보유하는 경우, 가상자산을 발행한 경우의 추가 공시사항을 규정하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. 2) 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항당사는 대한민국의 일반기업회계기준에 따라 재무제표를 작성하였습니다.
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II. 투자활동현금흐름 단기금융상품의 증가 단기금융상품의 감소 장기금융상품의 증가 장기금융상품의 감소 단기대여금의 증가 단기대여금의 감소 관계기업 및 공동기업투자의 취득 당기손익-공정가치측정금융자산의 취득 당기손익-공정가치측정금융자산의 처분 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 취득 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 처분 유형자산의 취득 유형자산의 처분 사용권자산의 취득 무형자산의 취득 보증금의 증가 보증금의 감소 연결범위 변동
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II. 투자활동현금흐름 단기금융상품의 증가 단기금융상품의 감소 단기대여금의 증가 단기대여금의 감소 장기대여금의 증가 장기대여금의 감소 종속기업및관계기업투자의 취득 장기금융상품의 증가 당기손익-공정가치측정금융자산의 취득 당기손익-공정가치측정금융자산의 처분 기타포괄손익공정가치측정금융자산의 취득 기타포괄손익공정가치측정금융자산의 처분 유형자산의 취득 유형자산의 처분 무형자산의 취득 보증금의 증가 보증금의 감소
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 2차전지 및 EDLC용 전해액, 첨가제를 제조 및 판매하는 사업을 영위하고 있습니다. 당사가 영위하고 있는 사업은 2차전지 소재산업으로 크게 양극재, 음극재, 분리막, 전해액등 크게 4가지핵심소재 시장이 존재하고 있습니다. 그 중 전해액은 전지의 수명과 출력 등을 결정하는 중요한 소재이며, 화재 또는폭발 위험성이 있는 중요한 소재입니다. 이로 인해 2차전지의 시장을 주도하고 있는 전기차 시장의 폐쇄적인 특징(부품의 교체는 자동차 사용자의 안전사고와 직결되는 사항이기 때문에 부품교체 또는 이원화가 어려움)으로 초기 진입자 외에 후발업체들이 진입하기가 어려운 사업입니다. 이에 현재 전해액 회사의 고객인 배터리 회사와 배터리 회사의 고객인 자동차 OEM 회사들은 시장에서검증된 전해액 회사의 제품만 사용하려고 하고 있으며, 전해액의 짧은 유통기간의 특성상 특수 용기를구매하여 납품하여야 하고, 물류비 절감을 위해 2차전지 회사 인근에서 공장설비를 가동해야 하는 대규모 투자가 지속적으로 필요한 산업입니다. 이러한 산업적 특성으로 인해 신규회사 또는 소규모의 회사가진입할 수가 없는 시장이며, 대기업이 진입하기에는 시장 규모가 작고, 이러한 산업 특성으로 인해 전해액 시장은 기존 전해액 업체들간의 경쟁만 존재하는 시장이기도 합니다. 당사는 이러한 전해액 시장에 2012년 5,000톤 capa의 제천공장 설립을 시작으로 진입하였고, 2015년 LG화학의 20,000톤 capa의 전해액 장비를 인수하여 사업을 확장하기 시작하였습니다. 창업 초기에는 가장 큰 배터리 시장을 가지고 있는 중국시장에 먼저 진출하여다양한 레퍼런스를 쌓은 후 한국시장에 역진출하는 전략적 방법으로 한국의 3개 전해액 업체 중 가장 후발업체임에도 불구하고, 연평균 성장률(CAGR) 87%로 전해액 시장의 평균성장률 26%의 2.6배가 넘는 성장률을 기록, 한국을 대표하는 가장 큰 전해액 업체로 성장하였습니다. 현재는 한국뿐만 아니라 유럽, 중국, 미국 등에 전해액 공장을 설립하는 등의 양적 성장을 도모하면서,전해액의 핵심원료인 용매, 리튬염 회사에 대한 지분투자 및 JV 설립 등의 질적 성장과 경쟁력 강화에 매진하고 있습니다. 세계 5대 전지 메이커 중 LGES, SKON, CATL 업체에 납품하고 있으며, 배터리 제조사10여 곳, 국내외 EDLC 제조업체들과 긴밀히 협력하며 전해액을 생산 납품하고 있습니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품에 관한 사항 당사는 2차전지 핵심소재 중 전해액을 생산 및 판매하는 사업을 영위하고 있습니다. 2차전지 소재산업은양극재, 음극재, 전해액, 분리막 등 크게 4가지로 핵심소재로 구성되어 있으며, 그 중 전해액은 리튬이온 2차전지의 충방전 시 리튬이온의 이동 기능을 담당하는 핵심소재입니다. 또한 전해액은 그 소재 구성에 따라 리튬 2차전지의 수명, 충방전 속도, 열 안정성 등 특성을 결정하는 소재로, 전지 성능 향상에 핵심 물질이라 할 수 있습니다. 일반적인 리튬이온 2차전지의 원가구성은 양극재(37%), 음극재(18%), 분리막(19%), 전해액(13%), 동박 등 기타(13%)으로 구성되어 있습니다. 리튬 이차전지 구조 및 구성 요소 나. 주요 제품 등의 현황 (단위 : 백만원, %) 사업부문 매출유형 품목 구체적용도 매출액 비율 전해액 제품 - 자동차전지, 소형전지, EDLC용 등-2차전지 제조 공정용 화학 재료 NMP 제품 - 2차전지 제조 공정용 화학 재료 합계 다. 주요 제품의 가격변동추이-. 정보유출 우려 등을 고려하여 주요 제품에 대한 가격변동추이의 기재를 생략합니다. 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료 매입 현황 (단위 : 백만원, %) 사업부문 매입유형 품목 매입액 비율 비고 전해액 원재료 EMC 외 합계 나. 생산 및 설비에 관한 사항 - 생산능력 (단위 : 톤) 사업부문 품목 사업소 제13기 제12기 제11기 전해액 국내 전해액 해외 합 계 ※ 상기생산능력은 제13기 현재의 생산능력과 각생산라인의 설계 기준 생산능력을 바탕으로 산출하였습니다.
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- 생산실적 (단위 : 톤) 사업부문 품목 사업소 제13기 제12기 제11기 전해액 국내 전해액 해외 합 계 - 당해 사업연도의 가동률 (단위 : 톤, %) 사업부문 품목 사업소 당기 생산능력 당기 생산실적 평균가동률 전해액 국내 전해액 해외 합 계 다. 생산설비 현황 (단위 : 백만원) 구 분 기 초 취 득 처 분 감가상각 대 체 외환차이 당기말 토지 건물 구축물 기계장치 차량운반구 공구와기구 비품 시설장치 시험기기 제품용기 건설중인자산 합 계 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 (단위 : 백만원) 사업부문 매출유형 품목 제13기 제12기 제11기 전해액 제품 내수 수출 전해액 NMP 계 합 계 내수 수출 전해액 NMP 계 (*) 국내매출은 내수, 해외법인의 매출은(국내수출 포함) 수출 나. 판매경로 및 판매방법 등 - 판매경로 당사의 주요 매출처는 배터리 제조사(LGES, SK온 등) 및 EDLC 제조업체 등이며, 당사에서 거래처에 제품을 직접 공급하고 있습니다. - 판매 방법 및 조건 당사는 내수 및 수출 판매를 하고 있으며, 현금 등으로 대금을 결제 받고 있습니다. 다. 수주상황당사의 제품은 공동연구개발 후 양산 시 양사간 협의 후 PO를 통해 주문과 생산을 진행하기 때문에 수주상황을 객관적 수치로 표현하기 어려우며, 확정 PO가 아닌 해당 연도별 FCST만 공유받고 있습니다. 또한, 매 분기마다 해당 FCST의 변동폭이 매우 큰 편이며 수주 후 납품 기일이 짧아 특정일 기준에 의한수주 잔고가 크지 않으므로 수주상황에 대한 기재를 생략합니다. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 재무위험관리 연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험, 금융상품 위험, 신용위험, 유동성위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리는 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 연결회사가 노출되어 있는 재무위험 및 이러한 위험이 연결회사의 미래 성과에 미칠 수 있는 영향은 다음과 같습니다. 위험 노출 위험 측정 시장위험 - 환율 미래 상거래 기능통화 이외의 표시통화를 갖는 금융자산 및 금융부채 현금흐름 추정, 민감도 분석 시장위험 - 이자율 변동금리 장기 차입금 민감도 분석 신용위험 현금성자산, 매출채권, 파생상품, 채무상품, 계약자산 연체율 분석, 신용등급 유동성위험 차입금 및 기타 부채 현금흐름 추정 (1) 시장위험 1) 외환위험 연결회사는 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매, 구매 등과 관련하여 외환위험에 노출되어 있으며 특히 주로 USD와 관련된 환율 변동 위험에 노출되어 있습니다. 외환 위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채, 해외사업장에 대한 순투자와 관련하여 발생하고 있습니다. 이러한 위험은 발생가능성이 매우 높은 USD 지출액에 근거하여 측정하고 있고 연결회사의 발생가능성이 매우 높은 예상 재고자산 매입원가의 변동성을 최소화하는 목적으로 관리됩니다. (단위 : 백만원) 구 분 통화 당기말 전기말 외화금액 원화환산액 외화금액 원화환산액 외화자산: 현금및현금성자산 USD EUR PLN CNY HUF IDR CAD 매출채권및기타채권 USD EUR PLN CNY HUF 장기매출채권및 기타채권 USD PLN HUF IDR 합 계 외화부채: 매입채무및기타채무 USD EUR PLN CNY HUF IDR CAD 단기차입금 USD EUR CNY HUF 장기차입금 USD CNY HUF 합 계 (단위 : 백만원) 구 분 당 기 전 기 5% 상승시 5% 하락시 5% 상승시 5% 하락시 외화자산 외화부채 합 계 2) 이자율위험 연결회사의 이자율위험은 미래 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 회사의 이자율위험 관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. (단위 : 백만원) 구 분 당기 전기 변동이자율 고정이자율 합 계 (단위
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: 백만원) 구 분 당기 전기 100bp감소 100bp증가 3) 가격위험 (단위 : 백만원) 구 분 당 기 전 기 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 당기손익-공정가치측정금융자산 (2) 신용위험 신용위험은 연결회사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 연결회사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다. 신용위험은 현금및현금성자산, 각종 예금 그리고 파생금융상품 등과 같은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있습니다. 이러한 위험을 줄이기 위해, 회사는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래를 하고 있습니다. (단위 : 백만원) 구 분 당기말 전기말 현금및현금성자산 매출채권및기타채권 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 기타금융자산 합 계 (단위 : 백만원) 구 분 당기말 전기말 국내 해외 합 계 연결회사는 매출채권에 대한 전체기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용하고 있습니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였으며, 기대신용손실률은 보고기간 말 기준으로부터 각 36개월 동안의 매출과 관련된 지불정보와 관련 확인된 신용손실정보를 근거로 산출하였습니다.1) 당기 및 전기의 매출채권에 대한 손실충당금은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당기말 전기말 매출채권 손실충당금 등 2) 현금및현금성자산 및 기타금융자산 연결회사는 ㈜기업은행 등의 금융기관에 현금및현금성자산 및 기타금융자산을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. (단위: 백만원) 종류 당기말 전기말 보통예금 MMDA 외화예금 합 계 (3) 유동성위험 유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다. 회사는 미사용 차입금 한도를 적정 수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기 위해 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고 있습니다. (당기) (단위 : 백만원) 구 분 장부가액 계약상 잔존만기 계약상 현금흐름 1년 미만 1년~5년 5년 초과 매입채무및기타채무 차입금 리스부채 기타금융부채 사채 전환사채(*) 합 계 (전기) (단위 : 백만원) 구 분 장부가액 계약상 잔존만기 계약상 현금흐름 1년 미만 1년~5년 5년 초과 매입채무및기타채무 장단기차입금 리스부채 전환사채(*) 전환상환우선주(*) 신주인수권부사채(*) 합 계 (4) 자본관리 연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.연결회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 총 차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 자본에 순차입금을 가산한 금액입니다.당기 및 전기의 자본조달비율은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 제13기 (당기) 제12기(전기) 총차입금(*) 차감:현금및현금성자산 순차입금(A) 자본총계(B) 총자본(C=A+B) 자본조달비율 (A/C) (%) (*) 총차입금에 사채, 전환사채, 신수인수권부사채,전환상환우선주 및 리스부채 등을 포함하여 표시하였습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요 계약 등- 해당사항 없습니다.나. 연구개발현황 - 연구개발활동의 개요 당사는 기술연구소에 제품기획1개팀 연구기획, 분산, 합성, 파일럿 총 4개의 파트로 구성되어 있으며, 다수의 핵심기술인력을 포함하고 있습니다. - 연구개발 담당조직 기술연구소 조직도.jpg 기술연구소 조직도 - 연구개발비용 (단위 : 백만원) 과 목 제13기 제12기 제11기 연구개발비용 총액
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정부보조금 연구개발비용 계 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용÷당기매출액×100] - 특허 현황 1. 등록특허 10건 No. 특허 명칭 보유 핵심전략기술 관련 특허와의 연관성 등록번호 등록일 이차전지용 전해질 및 이를 포함하는 이차전지 신규 전해질 첨가제 개발을 통해 전해질 조성 최적화 및 전지 성능 향상 리튬 이차전지용 전해질 첨가제 조성물 및 그 제조방법 신규 전해질 첨가제 개발을 통해 리튬 이차전지 성능 향상 리튬이차전지용 전해액 및 이를 포함하는 리튬이차전지 신규 전해액 첨가제 적용으로 내부저항 감소 및 고온저장 안정성 향상 리튬이차전지용 전해액 및 이를 포함하는 리튬이차전지 신규 전해액 첨가제 적용으로 전해액 내구성 개선 리튬 이차전지용 전해질 첨가제 조성물 및 그 제조방법 신규 전해질 첨가제활용 리튬 이차전지 성능 향상을 위한 유무기 복합 고체전해질 유무기 복합 첨가제를 통해 계면 저항 감소 및 전해질 안정성 향상 비수 전해액 첨가제 및 이를 이용한 이차 전지 비수 전해액 첨가제를 통해 고전압 적용 및 과충전 안전성 확보 젖음성이 향상된 전해액 및 이를 포함하는 리튬 이차전지 신규 첨가제로 전해액의 젖음성 개선 및 제조 효율 향상 비수 전해액 및 이를 포함하는 이차 전지 신규 첨가제를 통해 전해액 안정성 향상 친수성-친유성 블록 공중합체가 전해액에 함유되어 있는리튬 이차전지 신규 첨가제를 활용한 전극 습윤성 개선 및 사이클 수명 증가 2. 출현특허 18건 No. 특허 명칭 보유 핵심전략기술 관련 특허와의 연관성 출원번호 출원일 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 이를 포함하는 리튬 이차 전지 신규 첨가제 개발을 통해 상온 수명 특성, 고온 저장 특성 및 고온 수명 특성 향상 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 이를 포함하는 리튬 이차 전지 신규 첨가제 개발을 통해 상온 수명 특성, 고온 저장 특성 및 고온 수명 특성 향상 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 이를 포함하는 리튬 이차 전지 신규 첨가제 개발을 통해 상온 수명 특성, 고온 저장 특성 및 고온 수명 특성 향상 리튬 이차전지 전해액 및 이를 포함하는 리튬 이차전지 신규 첨가제 개발을 통해 리튬 이차전지의 고온 저장 특성 및 고온 수명 향상 리튬 이차전지 전해액 및 이를 포함하는 리튬 이차전지 신규 첨가제 개발을 통해 리튬 이차전지의 고온 저장 특성 및 고온 수명 향상 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 리튬 이차 전지 신규 첨가제 개발을 통해 리튬 이차전지의 고온 수명을 향상, 고온 저장시 용량회복률, 두께증가율 및 저항증가율을 개선 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 리튬 이차 전지 신규 첨가제 개발을 통해 전해액 내에 존재하는 불화수소의 증가를 억제하여 리튬 이차전지의 고온 수명을 향상 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 리튬 이차 전지 신규 첨가제 개발을 통해 고온 수명 향상, 고온 저장시 용량회복률, 두께증가율 및 저항증가율을 개선 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 리튬 이차 전지 신규 첨가제 개발을 통해 리튬 이차전지의 고온 수명을 향상시키고 고온 저장시 용량회복률, 두께증가율 및 저항증가율을 개선 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 리튬 이차 전지 신규 첨가제 개발을 통해 리튬 이차전지의 고온 수명을 향상시키고 고온 저장시 용량회복률, 두께증가율 및 저항증가율을 개선 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 리튬 이차 전지 신규 첨가제 개발을 통해 리튬 이차전지의 고온 수명을 향상, 고온 저장시 용량회복률, 두께증가율 및 저항증가율을 개선 리튬 이차 전지용 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차 전지용 전해액 및 리튬 이차 전지 신규 첨가제 개발을 통해 리튬 이차전지의 고온 수명을 향상시키고 고온 저장시 용량회복률, 두께증가율 및
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저항증가율을 개선 신규한 화합물 및 이를 포함하는 이차전지용 전해질 신규 첨가제 개발을 통해 이차전지의 전극에 균일하고 리튬 이온을 잘 수송할 수 있는 SEI 및/또는 CEI 막을 형성 리튬 이차전지용 전해액 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차전지용 전해액 및 리튬 이차전지 신규 첨가제 개발을 통해 전해질의 산화와 전극의 분해를 방지하여 고온수명 특성이 우수 리튬 이차전지용 전해액 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차전지용 전해액 및 리튬 이차전지 신규 첨가제 개발을 통해 리튬 이차전지의 고온 수명을 향상시키고 용량회복률, 두께증가율 및 저항증가율을 개선 신규한 화합물 및 이를 포함하는 이차전지용 전해질 신규 첨가제 개발을 통해 이차전지의 전극에 균일하고 리튬 이온을 잘 수송할 수 있는 SEI 및/또는 CEI 막을 형성 리튬 이차전지용 전해액 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차전지용 전해액 및 리튬 이차전지 신규 첨가제 개발을 통해 리튬 이차전지의 고온 수명을 향상, 고온 저장시 용량회복률, 두께증가율 및 저항증가율 개선 리튬 이차전지용 전해액 첨가제, 이를 포함하는 리튬 이차전지용 전해액 및 리튬 이차전지 신규 첨가제 개발을 통해 리튬 이차전지의 고온 수명을 향상, 고온 저장시 용량회복률, 두께증가율 및 저항증가율 개선 7. 기타 참고사항 가. 업계의 현황 [2차전지 소재산업] - 산업의 특성 2차전지 소재산업은 양극재, 음극재, 전해액, 분리막 등 크게 4가지로 핵심소재로 구성되어 있으며, 그중 전해액은 리튬이온 2차전지의 충방전 시 리튬이온의 이동 기능을 담당하는 핵심소재입니다. 또한 전해액은 그 소재 구성에 따라 리튬2차전지의 수명, 충방전 속도, 열안정성 등 특성을 결정하는 소재로, 전지 성능 향상에 핵심 물질이라 할 수 있습니다. 일반적인 리튬이온 2차전지의 원가구성은 양극재(37%),음극재(18%), 분리막(19%), 전해액(13%), 동박 등 기타(13%)으로 구성되어 있습니다. 현재 전기차 시장의 확대와 2차전지 산업이 성장하면서 전기차의 주행거리 향상, 2차전지의 에너지밀도, 안전성 개선을위해 4대 핵심소재의 기술 개발이 활발히 진행되고 있습니다. 전해액 시장은 IT기기용 소형 2차전지와 전기차, ESS용 중대형 2차전지로 나눌 수 있으며, 소형 2차전지의 전해액은 낮은 투자비용과 기술난이도로 중국 업체들이 주로 공급하고 있는 시장이며, 기술개발보다는 출하량에 기준이 맞추어진 시장으로 파악됩니다. 중대형 2차전지 전해액 사업은 개발 승인의 과정이 중장기로 진행되며 높은 투자비용과 기술적인 특성을 갖습니다. 따라서 높은 진입장벽을 가지고 있습니다. 중대형 2차전지 전해액 산업의 핵심 경쟁력은 첫째, 첨가제 및 배합조성 개발 기술노하우입니다.전해액의 메인 원료인 Salt는 LiPF6가 주류이나, 유기용매와 첨가제의 경우 셀 제조업체마다 전지설계에따라 물질의 종류와 혼합비율이 다양하며, 이 부분이 전해액 제조업체별 노하우라고 할 수 있습니다. 2차전지는 전기차를 대비한 중대형전지 시장으로 축이 이동함에 따라 용량, 안전성, 수명에 대한 높은 수준의 기술을 요구합니다. 둘째, 전방 업체와의 전략적 협업 관계입니다. 배터리 제조사들은 에너지 밀도증가를 위해 소재의 개발을 위해 공동 기술개발이 필수적이며 최종 고객사인 자동차 OEM업체에서 인증을 요구하고 있어 협력이 점차 중요해지고 있습니다. 셋째, 규모의 경제와 고객사 생산인프라 인접성입니다. 소재의 폭발 및 변질 우려에 따라 고객사와의 근접성과 공급에 용이한 충분한 생산능력이 중요합니다. - 산업의 성장성 2차전지 소재산업은 폐배터리 재활용 산업 외 전체 Value Chain에서 가장 영세한 산업입니다. 이에 전기차 시장 성장에 맞춰서 생산시설 투자가 일어나지 못하였으며, 이에 2차전지 소재는 초과수요가 발생함에 따라 견조한 수익성을 창출하고 있는 산업입니다. 2차전지 소재의 전체 배터리 셀 생산 비용에서 차지하는 대략적인 비중은 양극재(43%), 분리막(17%), 전해액(13%), 동박(7%)이며, 진입장벽은 모두 높은 산업구조를 가지고 있습니다. 따라서
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전해액 시장은 주로 리튬염(전해질) 생산능력에 영향을 받으며, 2차전지 시장확대에 비례하여 규모가 증가할 것으로 전망됩니다. 전해액은 2차전지 용량 1GWh당1천톤이 사용되는 것으로 추정되며, 이는 2018년 용량기준 10만톤에서 2025년 약 130만톤으로 전해액 사용량은 지속 증가할 것으로 예상됩니다. 전해액은 제품의 특성상 2차전지 제조업체별 배합 방법(Recipe)이 다르기 때문에 전해액 소재업체와 2차전지제조업체가 공동 개발을 진행합니다. IT형 소형 제품의 경우 짧게는 3~4개월 개발 기간이 소요되고, 전기차용 2차전지 제품의 경우 1년 넘게 제품의 개발 및 평가를 진행하여 Supply chain이 결정됩니다. 또한 안정적인 조달이 중요하기 때문에 전해액 업체는 셀 제조업체와의 협력 관계 및 현지 제조공장 증설 등을 통해 안정적인 수급을 유지하고 있습니다. - 경기변동의 특성 전해액은 2차전지 소재로 2차전지의 수요 변화와 연동됩니다. 2차전지의 전방산업은 크게 소형 2차전지시장과 중대형 2차전지 시장으로 나눌 수 있습니다.소형 2차전지는 스마트폰 및 기타 IT기기 수요 변동 추이를 따라가는 성향이 있으며, 1년 중 성수기는 3분기와 4분기입니다. 이는 주요 IT기기의 신규출시 및 프로모션에 따라 수요가 증가하는 시기와 일치합니다. 전기차 및 에너지저장장치용 중대형 2차전지는 경기변동의 요인보다는 각국 정부의 지원 정책 및규제에 따른 변동요인이 더크게 영향을 미치며, 계절적인 성수기는 자동차 구매 패턴과 비슷한 경향을보입니다- 시장에서 경쟁력을 좌우하는 요인 전해액은 고객사의 IT기기용 소형 2차전지와 전기차, ESS용 중대형 2차전지에 적용됩니다. 전해액은 제조업체 및 2차전지 제조업체의 요구 특성에 맞게 배합하는 기술이 중요하며, 전해액 제조업체별 기술력차이는 크지 않으나, 원재료 조달능력, 생산능력, 가격경쟁력, 전해액의 현지 조달 여력 등에서 차이가존재합니다. 또한 전해액은 유통기한이 존재하는 신선제품이면서 위험물, 유독물로 보관/운송 비용 및수급 리스크 관리가 중요합니다.- 회사의 강점과 단점 당사는 전해액 전문인력을 주축으로 독자 기술력을 보유하고 있으며, 이를 바탕으로 신규 전해액과 전해액 첨가제를 개발하여 글로벌 2차전지 제조사 및 EDLC 제조사에 공급을 확대하고 있습니다. 또한 전해액은 신선제품이자 화재 및 폭발 위험성이 있는위험물입니다. 이러한 특징으로 인해 전해액의 유통기한은 생산 후 3개월 ~ 4개월 정도이며, 생산 후 저온에 보관하여야 하는 등의 까다로운 보관성을 가지고 있어, 이송시에도 특수 용기에 담아서 이송하여야 할 뿐만 아니라, 냉장기능이 있는 리퍼 컨테이너를 사용해야 합니다. 이러한 특수용기의 다량 구매와 특수컨테이너 사용은 전해액 업체의 물류비 증가를 가져올뿐만 아니라, 장거리 이송시 유통기한 경과 및 온도에 의한 품질 변화 등의 리스크 요인이 발생할 수 있습니다. 따라서, 물류비 절감을통한 가격경쟁력 확보와 품질문제 발생 리스크 감소를 위해서 2차전지 업체의 지근거리에서 전해액을 생산 공급하여야 하며, 이는 고객사인 2차전지 회사에서 매우 중요하게 생각하는 요청 사항입니다. 당사는 현재까지 신선제품인 전해액 납품을 하면서 단 1차례도 물류상의 문제와 물류로 인한 납기지연등의 사고가 없었으며, 이는 고객사들이 당사에 대해 굉장히 만족해하는 부분입니다. 뿐만 아니라, 중국,유럽, 미국에서 현지화하여 제품을 납품할 수 있도록 현지화 준비 부분에 대해서도 고객사들로부터 가장 잘 되어 있는 업체로 평가받고 있습니다. 향후, 전해액 산업에서 필수 요소 중 가장 중요한 요소는 해외 진출 고객 및 신규 해외 고객 대응을 위한 현지화 전략이 가장 중요한 요소이자 사업 성공을 위한 필수적 요구사항이 될 것입니다. 이러한 사유로 당사에서는 적극적인 투자를 단행하여, 전기차 시장의 큰시장인 유럽, 중국, 미국 시장에 현지화를 하였으며, 투자된 지역 공장의 capa 증설, 연구개발 및 신규사업 진출에 재투자하여, 규모의 경제 구축, 전해액 연구개발을 통한 기술 경쟁력 확보, 신규시장
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진입(폐NMP 정제)을 통한 고객사와 더 깊고 넓은 사업적 관계성을 형성하고자 합니다.- 신규사업 등의 내용[NMP Recycle 사업] 배터리 제조시 양극활물질은 알루미늄 기재 위에 코팅하며, 이 기재 위에 양극활물질과 도전재 분말의접착력을 높이기 위해 양극바인더(PVDF)도 함께 섞어 코팅을 합니다. PVDF는 절연체이기 때문에 양극활물질의 전기화학적 흐름을 방해하기 때문에 최소한으로만 사용하여야 합니다. 이러한 양극재 바인더(PVDF)를 녹이는 것이 NMP(N-Methyl-2-Pyrrolidinone)이며, 양극재+바인더+도전재를 슬러리 형태로섞는 과정에서 반드시 투입되는 필수소재입니다. NMP는 비싸면서 유해물질이기 때문에 재활용해서 사용하며, 이러한 NMP는 BASF와 ISF가 독과점하고 있고, 이로 인해 수급도 매우 어려운 원료이기 때문에,Recycle이 반드시 필요한 필수 소재입니다. 일반적으로 배터리 용량 1Gwh당 1,000톤의 NMP가 필요하며, 양극재를 생산할 때 사용된 폐NMP를 회수하여, 수분 및 불순물을 제거하여 순도를 높여 재사용 가능케 하는 비즈니스가 바로 NMP Recycle 시장입니다. 2021년도 3월 미국 오스틴 지역의 폭설로 인해 미국 BASF 공장의 Shut down, 독일 BASF 공장의 화재로 인해 전세계적으로 NMP 부족현상이 발생하였으며, 배터리 시장의 확대에 따라 NMP 또한매우 부족해 질것으로 예상되어 집니다. 이에 당사는 당사가 위치한 폴란드 공장, 미국 조지아 공장에 NMP 리사이클 설비를 투자하여 향후 크게성장할 폐 NMP 정제 사업에 진입하고자 하며, 이를 위해 당사의 큰 고객사인 LGES와 SK온과도 폐 NMP 물량 수급과 정제사업에 대해서도 긴밀하게 논의중에 있습니다. 조직도.jpg 조직도
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과를 바탕으로 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사 내부 경영과 관련된 요인과 외부 환경에 관한 요인이 포함되어 있으며 이에 한하지 않습니다.당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 사업보고서에 기재된 예측정보는 동 사업보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다.2. 개요엔켐은 2012년 1월에 설립되어 2차 전지 및 EDLC용 전해액, 첨가제 제조 및 판매를 영위하고 있으며, 엔켐은 주요 고객의 해외공장 인근 지역에 공장을 신규로 건설하여, 2차전지용 전해액을 현지 생산과 동시에 납품하고 있습니다.전해액 특성상 2차전지 생산업체에 대한 최단 시간 공급이 핵심이며, 엔켐은 현지화된 생산 체계를 구축하여 최단시간 내 전해액 공급이 체계을 기반을 갖추고 있습니다.엔켐은 꾸준한 연구 개발과 2차 전지 업체와의 신뢰를 유지한 결과, '글로벌 4대 생산 거점 확보’및 '자체 첨가제 개발’하여, 전해액 제조社로서 업계를 선도하고 있습니다. 회사는 연구 개발과 2차 전지 업체와의 신뢰 유지 결과, (1)국내유일 글로벌 메이저 고객사 동시 납품 (2)신사업 통한 포트폴리오 다각화(첨가제. NMP Recycle 사업등)로 경쟁력 있는 전해액 제조사로서업계를 선도하고 있습니다. 엔 켐은 용매 및 리튬염 수급 이슈 발생에 대비하기 위한 목적으로 JV등을 통해 전해액의 3대 핵심원료인 리튬염(LiPF6)를 내재화하여 안정적인 중장기 공급 체계를 구축중에 있습니다. 엔켐은 2차전지 소재 중 전해액을 제조 및 판매하는 사업을 영위하고 있으며, 연결기준 자산총액은 11,293억원, 부채총액 6,626억원, 자본총액 4,667억원이며, 매출액 3,657억원을 시현하였습니다. 3. 재무상태 및 영업실적- 재무상태 (기준일 : 2024년 12월 31일 (단위 : 백만원, %) 구 분 재무상태 전년대비증감액 제13기 제12기 [유동자산] [비유동자산] 자산총계 [유동부채] [비유동부채] 부채총계 자본총계 -. 보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부 채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한,부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서 자기지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된 경우는 제외됩니다. 동 개정사항은 2024년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용될 예정이며, 조기적용이허용됩니다. 연결회사는 동 개정으로 인한 재무제표의 영향을 검토 중에 있습니다.-. 당기 및 전기의 각 외화에 대한 원화환율이 5% 변동시 외화자산과 외화부채 환산액의 변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당 기 전 기 5% 상승시 5% 하락시 5% 상승시 5% 하락시 외화자산 외화부채 합 계 - 영업실적 (기준일 : 2024년 12월 31일 (단위 : 백만원, %) 구 분 영업실적 전년대비증감액 제13기 제12기 매출액 매출총이익 영업이익 법인세비용차감전순이익 당기순이익 당기총포괄이익 - 주요 거래처에 대한 의존도 수익의 10%
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이상을 차지하는 외부고객으로부터의 수익금액 정보는 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구분 당 기 전 기 금 액 비 율 금 액 비 율 주요거래처(A) 주요거래처(B) 4. 유동성 및 자금조달과 지출 - 유동성 (기준일 : 2024년 12월 31일 (단위 : 백만원) 구 분 제13기 제12기 전년대비 증감액 현금및현금성자산 기타유동금융자산 합 계 -. 연결회사는 ㈜기업은행 등의 금융기관에 현금및현금성자산 및 기타금융자산을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. - 자금조달 등(1) 현금흐름 요약 (기준일 : 2024년 12월 31일 (단위 : 백만원) 구 분 제13기 제12기 전년대비 증감액 기초의 현금및현금성자산 영업활동으로 인한 현금흐름 투자활동으로 인한 현금흐름 재무활동으로 인한 현금흐름 현금및현금성자산의 환율변동효과 기말의 현금및현금성자산 가. CB. BW. 및 RCPS 현황 (1) 당기말과 전기말 현재 전환사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 발행일 만기일 표면이자율 당기말 전기말 제7회 전환사채 제8회 전환사채 제9회 전환사채 제11회 전환사채(*1) 제12회 전환사채 제13회 전환사채(*1) 제14회 전환사채(*1) 액면가액 합계 가산: 사채상환할증금 차감: 전환권조정 장부가액 합계 (*1) 사채권자에 의한 조기상환권 또는 전환권의 행사가능시점이 보고기간종료일 후 1년 이내에 도래하므로 유동부채로 계상하고 있습니다. (2) 당기말과 전기말 현재 신주인수권부사채의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 발행일 만기일 표면이자율 당기말 전기말 제10회 신주인수권부사채(*) 가산: 사채상환할증금 차감: 신주인수권조정 신주인수권부사채 장부가액 합계 (*) 당기 중 전부 보통주로 전환되었습니다. (3) 당기말 현재 사채의 주요 발행조건은 다음과 같습니다. 구 분 제1회 사모사채 제2회 사모사채 제3회 사모사채 발행일 만기일 표면이자율 사채권자의 조기상환청구권(put option) 행사기간 본 사채의 사채권자는 본 사채의 발행일로부터 9개월, 10개월, 11개월이 경과하는 달에 속하는 각 이자지급일에 한하여 조기상환 청구 가능 조기상환금액 조기상환청구의 대상이 된 사채의 권면총액 및 그 직전일까지 발생한 표면이자의 합계액 회사의 조기상환권(call option) 행사기간 본 사채의 발행회사는 발행일로부터 도래하는 매 이자지급일에 한하여 조기상환 청구 가능 조기상환금액 조기상환청구의 대상이 된 사채의 권면총액, 그 직전일까지 발생한 표면이자 및 조기상환수수료의 합계액. (단, 조기상환수수료는 발행일로부터 6개월이 되는 이자지급일 이전에 조기상환하는 경우 조기상환금액의 1.0%, 그 후 조기상환하는 경우는 없는 것으로 함) 구 분 제11회 전환사채 제13회 전환사채 제14회 전환사채 발행일 만기일 전환가격 및 행사가격 73,305원 70,711원 140,800원 표면이자율 보장수익률 상환할증율 전환청구기간 발행일 이후 1년이 경과한날로부터만기일(5년) 직전 1개월 전까지 발행일 이후 1년이 경과한날로부터만기일(5년) 직전 1개월 전까지 발행일 이후 1개월이 되는 날로부터 만기일(5년) 직전 1개월 전까지 전환비율의 조정 전환가격을 하회하는 발행가격으로 유상증자 또는 주식관련 사채를 발행할 경우발행일로부터 7개월이 경과한 날부터 가중평균가격(전일, 1개월, 1주 가중평균) 중 낮은 가격으로 조정. 단, 최초 전환가격의 70%를 한도로 함발행일로부터 매 7개월이 경과한 날을 전환가격 조정일로 하고, 전환가격 조정일 기준전환가액이 주가보다 높은 경우 그 낮은 가액으로 가격을 조정. 단, 최초 전환가격의 70%를 한도로 함전환가액 하향조정 이후 주가가 상승하는 경우에는의무적으로 상향조정. 단, 발행당시 전환가격의 100%를 한도로 함 전환가격을 하회하는 발행가격으로 유상증자 또는 주식관련 사채를 발행할 경우발행일로부터 7개월이 경과한 날부터 가중평균가격(전일, 1개월, 1주 가중평균) 중 낮은 가격으로 조정. 단, 최초
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전환가격의 70%를 한도로 함발행일로부터 매 7개월이 경과한 날을 전환가격 조정일로 하고, 전환가격 조정일 기준전환가액이 주가보다 높은 경우 그 낮은 가액으로 가격을 조정. 단, 최초 전환가격의 70%를 한도로 함전환가액 하향조정 이후 주가가 상승하는 경우에는의무적으로 상향조정. 단, 발행당시 전환가격의 100%를 한도로 함 전환가격을 하회하는 발행가격으로 유상증자 또는 주식관련 사채를 발행할 경우 발행일로부터 3개월이 경과한 날부터 가중평균가격(1개월, 1주, 최근일 가중평균)의 산술평균가액과 최근일 가중평균가액 중 낮은 가격으로 조정.발행일로부터 매 3개월이 경과한 날을 전환가격 조정일로 하고, 전환가격 조정일 기준전환가액이 주가보다 높은 경우 그 낮은 가액으로 가격을 조정. 단, 최초 전환가격의 80%를 한도로 함 사채권자의 조기상환청구권(Put Option) 행사기간 발행일로부터 2년이 되는 날 및 이후 매 3개월마다 조기상환 청구 가능 발행일로부터 2년이 되는 날로부터 매 3개월마다 조기상환 청구 가능 발행일로부터 2년이 경과한 날로부터 매 3개월마다 조기상환 청구 가능 조기상환금액 조기상환청구의 대상이 된 사채의 권면총액에 만기보장수익률을 조기상환예정일의 직전일까지 복리(복리이자 산정단위 3개월)로계산한 금액의 합계액 조기상환청구의 대상이 된 사채의 권면총액에 만기보장수익률을 조기상환예정일의 직전일까지 복리(복리이자 산정단위 3개월)로계산한 금액의 합계액 조기상환청구의 대상이 된 사채의 권면총액에 만기보장수익률을 조기상환예정일의 직전일까지 복리(복리이자 산정단위 3개월)로계산한 금액의 합계액 발행회사의매도청구권(Call Option) (*) 행사기간 회사 또는 회사가 지정하는 제3자는 본 사채의 발행일로부터 12개월이 되는 날부터 24개월이 되는 날까지 매 3개월마다 각 인수인이 보유하고 있는 사채의 일부를 매수인에게 매도하여 줄 것을 청구할 수 있음 회사 또는 회사가 지정하는 제3자는 본 사채의 발행일로부터 12개월이 되는 날부터 24개월이 되는 날까지 매 3개월마다 각 인수인이 보유하고 있는 사채의 일부를 매수인에게 매도하여 줄 것을 청구할 수 있음 조기상환금액 사채 발행일로부터 매매대금 지급기일전일까지 연복리 7.0%의 이율을 적용한 금액 사채 발행일로부터 매매대금 지급기일전일까지 연복리 7.0%의 이율을 적용한 금액 (*) 제 3자 지정가능 콜옵션인 매도청구권은 별도의 파생상품자산으로 분류하였습니다. 나. 전환상환우선주(1) 당기말과 전기말 현재 전환상환우선주와 관련하여 재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 발행일 만기일 우선배당률 당기말 전기말 제15회 전환상환우선주(*) 제16회 전환상환우선주(*) 합 계 가산: 상환할증금 차감: 전환권조정 전환상환우선주 장부가액 합계 (*) 당기 중 전부 보통주로 전환되었습니다.다. 부외거래- . 우발채무와 약정사항. (1) 금융기관 여신한도 약정당기말과 전기말 현재 연결회사가 금융기관과 체결하고 있는 여신한도 약정은 다음과 같습니다. (단위 : 단위: 백만원, 천USD, 천EUR, 천CNY) 금융기관 구 분 당기말 전기말 KRW USD EUR CNY KRW USD EUR CNY 우리은행 운전자금 기업은행 운전자금 시설자금 할인어음 신한은행 운전자금 무역금융 국민은행 운전자금 한국산업은행 운전자금 L/C 한국수출입은행 운전자금 KEB하나은행 운전자금 중국건설은행 운전자금 시설자금 운전/시설자금 중국공상은행 운전자금 녕파은행 운전자금 운전자금 운전자금 운전자금 시설자금 합계 (2) 진행중인 소송사건 당기말 현재 연결회사는 피고로 계류중인 소송사건은 없습니다. (3) 담보제공자산 당기말 현재 연결회사의 유형자산(토지, 건물, 기계장치 등) 및 재고자산 중 일부는 장ㆍ단기차입금과 관련하여 담보로 제공되어 있으며, 그 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원, 천USD, 천EUR, 천CNY) 담보제공처 담보제공자산(*1) 통화 장부가액 채권최고액 한국산업은행 토지 KRW 건물 기계장치 등 한국수출입은행 재고자산 KRW 토지
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USD 건물 중국건설은행 토지 CNY 매출채권 토지/건물 토지 USD 기업은행 등(*2) 토지 KRW 건물 특허권 기계장치 (*1) 연결회사는 신한캐피탈 등에 대한 차입금 33,000백만원 및 제1회 사모사채 47,000백만원과 관련하여 ENCHEM AMERICA, INC의 주식을 담보로 제공하고 있습니다.(*2) 기업은행 및 신한은행 차입금에 대해 담보제공되어 있습니다. (4) 사용제한 금융상품당기말과 전기말 현재 사용제한 금융상품의 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원) 계정과목 종류 담보제공처 당기말 전기말 사용제한내용 기타유동금융자산 정기예금 천안시청 질권설정 단기금융상품 메리츠증권㈜ 질권설정(*1) 질권설정(*2) 합 계 (*1) 총수익스왑계약 관련하여 질권설정된 금액으로서 질권설정 총액은 정산대상 투자원금 23,000백만원의 130%로 설정되어 있습니다.(*2) 풋옵션 약정과 관련하여 단기금융상품 4,000백만원에 대하여 질권을 설정하였습니다 (5) 타인으로부터 제공받은 지급보증 1) 당기말 현재 연결회사가 제공받고 있는 지급보증의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 백만원,천EUR,천USD) 제공자 통화 보증금액 보증대상자 보증내용 기술신용보증 KRW 우리은행 차입금에 대한 지급보증 한국무역보험공사 KRW 신한은행 차입금에 대한 지급보증 신용보증기금 EUR 신한은행 (*1) KRW 기업은행 차입금에 대한 지급보증 서울보증보험 KRW 이행보증 등 하나은행(*2) USD (*2) 개인 KRW 기업은행 차입금에 대한 지급보증 (*1) 당기말 현재 연결회사는 외화차입금 EUR 1,600,000에 대해 지급보증을 제공하기 위하여 신용보증기금으로부터 보증을 제공받고 있습니다. (*2) 당기말 현재 연결회사는 외화차입금 USD 5,300,000에 대해 지급보증을 제공하기 위하여 하나은행으로부터 보증을 제공받고 있습니다. 2) 당기말 현재 대표이사로부터 제공받고 있는 연대보증의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 백만원, 천USD) 금융기관 금액 KRW USD 기업은행 산업은행 한국무역보험공사 신한은행 우리은행 하나은행 한국수출입은행 합 계 3) 타인에게 제공한 지급보증 (단위: 백만원) 피보증인 보증처 보증기간 통화 지급보증금액 당기말 전기말 ㈜티디엘 기업은행 KRW (6) 영업권의 손상차손영업권의 손상 여부를 검토하기 위한 현금창출단위의 회수가능액은 사용가치의 계산에 기초하여 결정됩니다. (7) 법인세 연결회사의 과세소득에 대한 법인세는 대한민국의 세법 및 과세당국의 결정을 적용하여 산정되므로 최종 세효과를 산정하는 데에는 불확실성이 존재합니다. (8) 금융상품의 공정가치 활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 원칙적으로 평가기법을 사용하여 결정됩니다. 연결회사는 보고기간말 현재 중요한 시장상황에 기초하여 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판단을 하고 있습니다. (9) 금융자산의 손상 금융자산의 손실충당금은 부도위험 및 기대손실률 등에 대한 가정에 기초하여 측정됩니다연결회사는 이러한 가정의 설정 및 손상모델에 사용되는 투입변수의 선정에 있어서 회사의 과거 경험, 현재 시장 상황, 재무보고일 기준의 미래전망정보 등을 고려하여 판단합니다. (10) 순확정급여부채순확정급여부채의 현재가치는 보험수리적방식에 의해 결정되는 다양한 요소들 특히 할인율의 변동에 영향을 받습니다. (11) 리스 리스기간을 산정할 때에 경영진은 연장선택권을 행사하거나 종료선택권을 행사하지 않을 경제적 유인이 생기게 하는 관련되는 사실 및 상황을 모두 고려합니다. 연장선택권의 대상기간(또는 종료선택권의 대상 기간)은 리스이용자가 연장선택권을 행사할 것(또는 행사하지 않을 것)이 상당히 확실한 경우에만 리스기간에 포함됩니다. 사무실, 창고, 기숙사 리스의 경우 일반적으로 가장 관련된 요소는 다음과 같습니다. 종료하기 위해(연장하지 않기 위해) 유의적인 벌과금을 부담해야 한다면 일반적으로 회사가 연장선택권을 행사하는 것이(종료선택권을 행사하지 않는 것이) 상당히 확실합니다. 리스개량에 유의적인 잔여 가치가 있을 것으로 예상되는 경우
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일반적으로 회사가 연장선택권을 행사하는 것이(종료선택권을 행사하지 않는 것이) 상당히 확실합니다. 위 이외의 경우 회사는 과거 리스 지속기간과 원가를 포함한 그 밖의 요소와 리스된 자산을 대체하기 위해 요구되는 사업 중단을 고려합니다. 연결회사는 유의적인 원가나 사업 중단 없이도 자산을 대체할 수 있으므로 사무실과 창고,기숙사 리스에서 대부분의 연장선택권은 리스부채에 포함하지 않습니다. 선택권이 실제로 행사되거나(행사되지 않거나) 회사가 선택권을 행사할(행사하지 않을) 의무를 부담하게 되는 경우에 리스기간을 다시 평가합니다. 리스이용자가 통제할 수 있는 범위에 있고 리스기간을 산정할 때에 영향을 미치는 유의적인 사건이 일어나거나 상황에 유의적인 변화가 있을 때에만 연결회사는 연장선택권을 행사할 것(또는 행사하지 않을 것)이 상당히 확실한지의 판단을 변경합니다. 5. 환경 및 종업원 등에 관한 사항당기 중 환경관련 법률과 관련된 주요한 사항이 발생하지 않았으며, 주요 핵심인력의 이동등 회사인력의 중요한 변동 사항이 발생하지 않았습니다.6. 법규상의 규제에 관한 사항해당사항 없습니다.7. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 가. 재무위험관리연결회사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 이자율위험 등), 신용위험과 유동성위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리는 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할 수있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 연결회사가 노출되어 있는 재무위험 및 이러한 위험이 연결회사의 미래 성과에 미칠 수 있는 영향은 다음과 같습니다. 위험 노출 위험 측정 시장위험 - 환율 미래 상거래 기능통화 이외의 표시통화를 갖는 금융자산 및 금융부채 현금흐름 추정, 민감도 분석 시장위험 - 이자율 변동금리 장기 차입금 민감도 분석 신용위험 현금성자산, 매출채권, 파생상품, 채무상품 연체율 분석, 신용등급 유동성위험 차입금 및 기타 부채 현금흐름 추정 (1) 시장위험1) 외환위험 당기말과 전기말 현재 외화로 표시된 화폐성자산 및 화폐성부채의 장부금액은 다음과 같습니다. (외화단위: 천USD 등, 원화단위: 백만원) 구 분 통화 당기말 전기말 외화금액 원화환산액 외화금액 원화환산액 외화자산: 현금및현금성자산 USD EUR PLN CNY HUF IDR CAD 매출채권및기타채권 USD EUR PLN CNY HUF 장기매출채권및 기타채권 USD PLN HUF IDR 합 계 외화부채: 매입채무및기타채무 USD EUR PLN CNY HUF IDR CAD 단기차입금 USD EUR CNY HUF 장기차입금 USD CNY HUF 합 계 연결회사는 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매, 구매 등과 관련하여 외환위험에 노출되어 있으며 특히 주로 USD와 관련된 환율 변동 위험에 노출되어 있습니다. 외환 위험은 미래예상거래, 인식된 자산과 부채, 해외사업장에 대한 순투자와 관련하여 발생하고 있습니다. 이러한 위험은 발생가능성이 매우 높은 USD 지출액에 근거하여 측정하고 있고 연결회사의 발생가능성이 매우 높은 예상 재고자산 매입원가의 변동성을 최소화하는 목적으로관리됩니다. 당기 및 전기의 각 외화에 대한 원화환율이 5% 변동시 외화자산과 외화부채 환산액의 변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당 기 전 기 5% 상승시 5% 하락시 5% 상승시 5% 하락시 외화자산 외화부채 합 계 2) 이자율위험 연결회사의 이자율위험은 미래 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 회사의 이자율위험 관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.당기말과 전기말 현재 연결회사가 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당기말 전기말 변동이자율 고정이자율 합 계 당기말과 전기말
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현재 다른 모든 변수가 일정하고 변동이자부 차입금의 이자율이 100bp(basis point)변동 시 회사의 세전이익에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다. (단위: 백만원) 구분 당기말 전기말 100bp 감소 100bp 증가 (2) 신용위험 신용위험은 연결회사의 통상적인 거래 및 투자활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 연결회사는 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며 고객과 거래상대방 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다. 신용위험은 현금및현금성자산, 각종 예금 그리고 파생금융상품 등과 같은 금융기관과의 거래에서도 발생할 수 있습니다. 이러한 위험을 줄이기 위해, 회사는 신용도가 높은 금융기관들에 대해서만 거래를 하고 있습니다.금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 익스포저를 나타냅니다. 당기말과 전기말 현재 회사의 신용위험 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당기말 전기말 현금및현금성자산 매출채권및기타채권(*1) 기타포괄손익-공정가치측정금융자산(*2) 기타금융자산 합 계 (*1) 손실충당금 및 현재가치할인차금 차감 전 명목금액입니다. (*2) 평가손익 차감 전 명목금액입니다. ① 매출채권및기타채권연결회사의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 고객별 특성의 영향을 받으나, 고객이 영업하고 있는 산업 및 국가의 파산위험 등의 고객 분포도 신용위험에 영향을 미치는 요소로 고려하고 있습니다.고객의 대부분은 연결회사와 수년간 지속적으로 거래해 오고 있으며, 이들 고객에 대한 신용위험 검토 시, 고객의 지리적인 위치, 산업, 신용, 연령, 성숙도, 이전의 재무적 어려움 등의 특성에 따라 분류하고 있습니다.당기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 각 지역별 신용위험의 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당기말 전기말 국내 해외 합 계 (*) 상기 금액은 손실충당금 및 현재 가치할인차금 차감 전 명목금액입니다. 연결회사는 매출채권에 대한 전체기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용하고 있습니다.기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였으며, 기대신용손실율은 보고기간 말 기준으로부터 각 36개월 동안의 매출과 관련된 지불정보와 관련 확인된 신용손실정보를 근거로 산출하였습니다. 1) 당기말과 전기말의 매출채권에 대한 손실충당금은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당기말 전기말 채권잔액(*) 기대손실률 채권잔액(*) 기대손실률 3개월 이내 3개월 초과 6개월 이하 6개월 초과 9개월 이하 9개월 초과 1년 이내 1년 초과 만기미도래 합 계 (*) 상기 채권잔액은 손실충당금 및 현재가치할인차금 차감 전 명목금액입니다. 2) 당기와 전기 중 매출채권및기타채권의 손실충당금의 변동은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당 기 전 기 매출채권: 기초금액 대손상각비(환입) 외환차이 기타 기말금액 매출채권및기타채권은 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 경우 제각됩니다.매출채권및기타채권에 대한 손상은 연결손익계산서상 대손상각비로 순액으로 표시되고 있습니다. 제각된 금액을 회수하는 경우 회수 시점에 당기손익으로 인식하고 손익계산서에서 대손상각비의 차감으로 인식하고 있습니다.② 현금및현금성자산 및 기타금융자산연결회사는 ㈜기업은행 등의 금융기관에 현금및현금성자산 및 기타금융자산을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. (3) 유동성위험 유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다. 연결회사는 미사용 차입금 한도를 적정 수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기 위해 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고 있습니다. 당기말과 전기말 현재 회사의 비파생금융부채에 대한 계약상 잔존만기는 다음과 같습니다
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(당기말) (단위: 백만원) 구 분 장부가액 계약상 현금흐름 계약상 잔존만기 1년 미만 1년~5년 5년 초과 매입채무및기타채무 차입금 리스부채 기타금융부채 사채 전환사채(*) 합 계 (전기말) (단위: 백만원) 구 분 장부가액 계약상 현금흐름 계약상 잔존만기 1년 미만 1년~5년 5년 초과 매입채무및기타채무 장단기차입금 리스부채 전환사채(*) 전환상환우선주(*) 신주인수권부사채(*) 합 계 (4) 자본관리연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.연결회사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순차입금을 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순차입금은 총 차입금에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 자본에 순차입금을 가산한 금액입니다. 당기말과 전기말의 자본조달비율은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당기말 전기말 총차입금(*) 차감:현금및현금성자산 순차입금(A) 자본총계(B) 총자본(C=A+B) 자본조달비율 (A/C) (%) (*)총차입금에 리스부채를 포함하여 표시하였습니다. 나. 범주별 금융상품 및 공정가치(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 범주별 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 재무상태표 상 자산 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 당기손익-공정가치측정금융자산: 지분상품 채무상품 파생상품자산 합 계 기타포괄손익-공정가치측정금융자산: 채무상품 합 계 상각후원가 금융자산: 현금및현금성자산 매출채권및기타채권 기타금융자산 합 계 (단위: 백만원) 재무상태표 상 부채 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 당기손익-공정가치측정금융부채: 파생상품부채 합 계 상각후원가 금융부채: 매입채무및기타채무 기타금융부채 리스부채 사채 차입금 전환사채 신주인수권부사채 전환상환우선주 비지배지분부채 합 계 (*) 연결회사의 금융상품 중 상각후원가로 측정하는 금융자산 및 금융부채는 장부금액과 공정가치의 차이가 유의적이지 않으며, 당기손익-공정가치측정금융자산 및 금융부채는 장부금액과 공정가치가 일치합니다. (2) 당기 및 전기 중 금융상품의 범주별 순손익은 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 당 기 전 기 상각후원가 측정 금융자산: 이자수익 대손상각비 (*) 기타의대손상각비환입 외화환산이익 외화환산손실 외환차익 외환차손 당기손익-공정가치측정금융자산: 당기손익-공정가치측정금융자산평가이익 당기손익-공정가치측정금융자산평가손실 당기손익-공정가치측정금융자산처분이익 파생상품자산평가이익 파생상품자산거래손실 기타포괄손익-공정가치측정금융자산: 기타포괄손익-공정가치측정금융자산평가손실 상각후원가 측정 금융부채: 이자비용 금융보증비용 사채상환손실 외화환산이익 외화환산손실 외환차익 외환차손 당기손익-공정가치측정금융부채: 파생상품부채평가이익 파생상품부채평가손실 (*) 연결회사는 Henan Province Non-Ferrous Metal Industry Co., Ltd. 및 Shaowu Yongtai HI-TECH Material Co.,Ltd.와 체결한 원재료 장기구매계약과 관련하여 당기 중 손실충당금 31,717백만원을 설정하였으며, 연결회사의 주된 영업활동과 관련된 손실충당금이므로 판매비와관리비로 분류하였습니다 (3) 연결회사는 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하고 있습니다. 구 분 투입변수의 유의성 수준1 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의 (조정하지 않은) 공시가격 수준2 수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수 수준3 자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수 당기말과 전기말 현재 연결회사의 공정가치로 측정하는 금융상품에 대한 수준별 공정가치의 추정치는 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 수준1 수준2 수준3 합 계 당기말 당기손익-공정가치측정금융자산
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기타포괄손익-공정가치측정금융자산 당기손익-공정가치측정금융부채 전기말 당기손익-공정가치측정금융자산 당기손익-공정가치측정금융부채 (4) 공정가치 서열체계 수준금융상품의 공정가치 서열체계에서 수준 2와 3으로 분류된 주요 금융상품에 대하여 사용된 가치평가기법과 투입변수는 다음과 같습니다. (당기말) (단위: 백만원) 구 분 공정가치 평가기법 투입변수 당기손익-공정가치측정금융자산 이항모형 연결회사의 주가, 무위험이자율, 연결회사의 주가 변동성 등 이항모형 유사회사의 주가, 무위험이자율 및 유사회사의 주가 변동성 등 원가측정법 시장접근법 유사기업 시가총액 등 순자산접근법 현금흐름할인기법 영구성장률, 가중평균자본비용 등 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 현금흐름할인기법 시장이자율 당기손익-공정가치측정금융부채 이항모형 연결회사의 주가, 무위험이자율, 연결회사의 주가 변동성 등 이항모형 유사회사의 주가, 무위험이자율 및 유사회사의 주가 변동성 등 (전기말) (단위: 백만원) 구 분 공정가치 평가기법 투입변수 당기손익-공정가치측정금융자산 이항모형 연결회사의 주가, 무위험이자율 및 회사의 주가 변동성 등 이항모형 발행회사의 주가, 무위험이자율 및 유사회사의 주가 변동성 등 이항모형 무위험이자율, 위험이자율 및 주가변동성 등 원가접근법 순자산접근법 시장접근법 유사기업 시가총액 등 현금흐름할인기법 영구성장률, 가중평균자본비용 등 당기손익-공정가치측정금융부채 이항모형 연결회사의 주가, 무위험이자율, 연결회사의 주가 변동성 등 이항모형 유사회사의 주가, 무위험이자율 및 유사회사의 주가 변동성 등 (5) 수준 3으로 분류된 공정가치 측정치의 가치평가과정회사의 재무부서는 재무보고 목적의 공정가치 측정을 담당하고 있으며 이러한 공정가치 측정치는 수준 3으로 분류되는 공정가치 측정치를 포함하고 있습니다. 회사의 재무부서는 공정가치 평가과정 및 그 결과에 대하여 회사의 경영진에게 보고합니다. (6) '수준 3'에 해당하는 금융상품의 변동 내역 (당기) (단위: 백만원) 구 분 기초 발행 매입 매도(*1) 평가 기타(*2) 당기손익-공정가치측정금융자산(*1,2) 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 당기손익-공정가치측정금융부채(*2) (*) 연결회사가 발행한 제12회 전환사채에 포함된 매도청구권의 계약변경으로 인한 공정가치 변동분에 해당하며, 회사는 해당금액을 파생상품거래손실로 인식하였습니다.(*2) 연결회사가 발행한 전환사채의 전환권 청구로 인한 주식발행초과금으로 대체된 금액 등이 포함되어 있습니다. (전기) (단위: 백만원) 구 분 기초 발행 매입 매도 평가 기타(*) 당기손익-공정가치측정금융자산 당기손익-공정가치측정금융부채 (*) 연결회사가 발행한 신주인수권부사채의 신주인수권 행사와 전환상환우선주의 전환권 청구로 인한 주식발행초과금으로 대체된 금액입니다. (7) '수준 3'으로 분류된 반복적인 공정가치 측정치의 민감도분석금융상품의 민감도분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에 따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 그리고 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장 유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다. 당기말 현재 '수준 3'으로 분류되는 주요 금융상품의 투입변수의 변동에 따른 손익효과(자본은 법인세효과 반영 전 효과)에 대한 민감도분석 결과는 다음과 같습니다. (단위: 백만원) 구 분 유리한 변동 효과 불리한 변동 효과 당기손익 자본 당기손익 자본 당기손익-공정가치측정금융자산(*1) 당기손익-공정가치측정금융자산(*2) 당기손익-공정가치측정금융자산(*3) 기타포괄손익-공정가치측정금융자산(*4) 파생상품자산(*5) 파생상품부채(*6) 파생상품부채(*7) (*1) 주요 투입변수인 영구성장률과 가중평균자본비용사이의 상관관계를 증가 또는 감소시킴으로써 공정가치 변동을 산출하였습니다.(*2) 주요 투입변수인 비교기업의 EV/Sales 배수의 증감에 따른 공정가치 변동을 산출하였습니다.(*3) 주요 투입변수인 기초자산의 가치와 유사기업의 주가변동성을
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10% 증가, 감소시킬 경우 공정가치 변동을 산출하였습니다.(*4) 주요 투입변수인 시장기대수익률을 10% 증가, 감소시킬 경우 공정가치 변동을 산출하였습니다. (*5) 주요 투입변수인 연결회사의 주식가치와 주가변동성을 10% 증가, 감소시킬 경우 공정가치 변동을 산출하였습니다.(*6) 주요 투입변수인 연결회사의 주식가치와 주가변동성을 10% 증가, 감소시킬 경우 공정가치 변동을 산출하였습니다.(*7) 주요 투입변수인 기초자산의 가치와 유사기업의 주가변동성을 10% 증가, 감소시킬 경우 공정가치 변동을 산출하였습니다. 5. 부외거래 - 본 보고서의 'XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항'의 '2. 우발채무와 약정사항'을 참조하시기 바랍니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 - '중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항'은 동 공시서류의 첨부서류인 연결감사보고서의 '연결재무제표에 대한 주석 2. 중요한 회계정책' 을 참고하시기 바랍니다.