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유동자산 유동부채 유동비율 - 기업의 지급능력을 나타내는 유동비율은 219%로 전년 대비 감소했으나 안정적인 유동성을 유지하고 있습니다. 또한 채권을 예상된 시기에 회수하지 못하거나, 채무를 약정된 만기보다 빠른 시일에 지급해야 할 상황에 대비하기 위하여 충분한 현금성자산을 보유하고, 금융기관들과 약정 등을 맺고 있습니다. 나. 자금조달- 단기차입금 (단위:천원) 종 류 차입처 연이자율(%) 금 액 당기말 전기말 일반자금대출 우리은행 4.58~4.64 일반자금대출 산업은행 합 계 - 장기차입금 (단위:천원) 종 류 차입처 연이자율(%) 금 액 만 기 상환방법 당기말 전기말 시설자금대출 우리은행 만기일시상환 시설자금대출 우리은행 만기일시상환 시설자금대출 우리은행 분할상환 시설자금대출 우리은행 만기일시상환 시설자금대출 우리은행 만기일시상환 시설자금대출 산업은행 분할상환 시설자금대출 하나은행 만기일시상환 소 계 차감: 1년이내 만기도래분 장기차입금 계 - 상기 차입금은 자금의 상황에 따라서 적절히 운용되고 있습니다. 특히 급격한 기준금리 인상으로 인해 증가될 수 있는 이자비용의 부담을 줄이기 위해, 지속적으로 금리 제안을 검토하고 있습니다. - 교 환사채 (1) 보고기간종료일 현재 회사가 발행한 사채의 내역은 다음과 같습니다(단위: 천원). 명 칭 발행일 만기일 구 분 당기말 전기말 제1회 무기명식 무보증 사모 교환사채 액면금액 사채상환할증금 교환권조정 합 계 (2) 상기 사채의 상환 또는 교환과 관련한 주요 발행 조건은 다음과 같습니다. 구 분 제1회 무기명식 무보증 사모 교환사채 표면이자율 만기보장수익률 교환에 따라 발행할 주식의 종류 주식회사 서울옥션 기명식 보통주 교환가액 교환청구기간 2024년 07월 05일 ~ 2028년 06월 05일 조기상환청구권 사채권자는 본건 교환사채의 발행일로부터 3년이 된 날인 2026년 7월 5일 및 이후 매 3개월이 경과하는 날(이하 "조기상환지급")에 본건 교환사채의 전자등록금액의 전부 또는 일부에 대하여 그 전자등록금액에 조기상환율을 곱한 금액의 만기 전 조기상환을 청구할 수 있음. 교환가액의 조정 가. 사채권자가 교환청구를 하기 전에 발행회사가 시가를 하회하는 전환가액 또는 신주인수권 행사가액으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하거나(전환가액 또는 신주인수권행사가액이 그 조정 시점의 시가 미만으로 조정되는 경우를 포함함) 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자를 하는 경우 또는, 무상증자, 주식배당, 준비금의 자본전입, 주식매수선택권 행사(단, 주식매수선택권 행사로 인한 경우는 본 교환사채발행계약 체결일 이후 부여된 것에 한함)를 함으로써 주식을 발행한 경우나. 합병, 주식분할, 병합 및 자본의 감소 등에 의하여 교환가액의 조정이 필요한 경우에는 당해 사유 발생 직전에 교환청구권을 행사하였다면 교환사채권 소지자가 가질 수 있었던 주식수에 따른 가치를 보장하는 방법으로 교환가액을 조정 (*) 상기 교환사채에 부여된 교환권의 교환가격은 유상증자를 하는 경우 또는, 무상증자, 주식배당, 준비금의 자본전입 등의 조정사유가 발생하는 경우 조정될 수 있습니다. 해당 교환권은 금융감독원의 질의회신 회제이-00094에 따라 지분상품의 분류요건을 충족하므로 기타자본항목으로 계상하였습니다. 회사는 교환사채에 내재된 부채요소의 공정가치를 동일한 조건의 교환권이 없는 사채의 시장이자율을 적용하여 산정하였으며, 발생시점 교환사채 발행가액에서 부채요소를 차감한 잔여금액인 4,618,519천원을 기타자본항목으로 인식하였습니다(주석 24 참조). 한편, 동 교환사채에 내재된 조기상환청구권은 내재파생상품의 분리조건을 모두 충족하므로 주계약에서 분리하여 별도의 파생상품으로 회계처리하였습니다(주석 20 참조). 5. 부외거래 - 해당 사항 없습니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항본 사항은 동 공시서류의 첨부서류인 연결감사보고서상의 "연결 재무제표에 대한 주석 2. 중요한 회계정책"을 참고하시기 바랍니다.나. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항본
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II. 결손금처리액 III. 차기이월미처리결손금 22. 고객과의 계약에서 생기는 수익 및 관련 계약자산과 계약부채 22.1 고객과의 계약에서 생기는 수익 (1) 당기 및 전기 중 회사가 수익과 관련하여 손익계산서에 인식한 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 제품매출 상품매출 기타매출 합 계 (2) 당기 및 전기 고객과의 계약에서 생기는 수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 당 기 제품매출 상품매출 기타매출 합 계 국내 국내 국내 외부고객으로부터 수익 수익인식 시점 한 시점에 인식 기간에 걸쳐 인식 (단위: 천원) 전 기 제품매출 상품매출 기타매출 합 계 국내 국내 국내 외부고객으로부터 수익 수익인식 시점 한 시점에 인식 기간에 걸쳐 인식 22.2 고객과의 계약과 관련된 자산과 부채 당기말 및 전기말 현재 회사가 인식하고 있는 계약자산 및 부채는 없습니다. 23. 판매비와관리비 당기 및 전기 판매비와관리비의 내역은다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 급여 퇴직급여 복리후생비 여비교통비 경상개발비 지급수수료 운반비 광고선전비 지급임차료 감가상각비 대손상각비(환입) 무형자산상각비 주식보상비용 기타 합 계 24. 비용의 성격별 분류 (1) 당기 및 전기 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 재고자산의 변동 원재료 등 매입액 상품 매입액 외주가공비 포장비 종업원급여 복리후생비 여비교통비 지급수수료 운반비 광고선전비 지급임차료 감가상각비 대손상각비(환입) 무형자산상각비 기타 합 계 (2) 당기 및 전기 종업원급여 구성항목은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 급여 퇴직급여 연차보상비용 주식보상비용 합 계 25. 기타수익과 기타비용 25.1 기타수익 당기 및 전기 기타수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 잡이익 25.2 기타비용 당기 및 전기 기타비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 잡손실 유형자산손상차손 소송충당비용 합 계 26. 금융수익과 금융비용26.1 금융수익 당기 및 전기 금융수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 이자수익 외환차익 외화환산이익 파생상품평가이익 당기손익공정가치측정금융부채평가이익 합 계 26.2. 금융비용 당기 및 전기 금융비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 이자비용 외환차손 외화환산손실 당기손익공정가치측정금융부채평가손실 파생상품평가손실 합 계 27. 주당순손익 기본주당손익은 회사의 보통주당기순이익을 회사가 매입하여 자기주식으로 보유하고 있는 보통주를 제외한 당기의 가중평균 유통보통주식수로 나누어 산정했습니다.(1) 보통주당기순손익당기 및 전기 보통주당기순손익의 산출 내역은 다음과 같습니다. (단위: 원,주) 구 분 당 기 전 기 당기순손실 가중평균 유통보통주식수 기본주당순손실(원) (2) 희석주당순손익 당기 및 전기 희석화효과가 발생하지 아니하였으므로 희석주당순손익은 기본주당순손익과 동일합니다. 28. 현금흐름 (1) 영업으로부터 창출된 현금당기 및 전기 영업으로부터 창출된 현금흐름의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 당기순손실 조정 퇴직급여 연차보상비용 주식보상비용 재고자산평가손실(환입) 감가상각비 대손상각비(환입) 무형자산상각비 이자수익 외화환산이익 이자비용 외화환산손실 파생상품평가손실 당기손익공정가치측정금융부채평가손실 당기손익공정가치측정금융부채평가이익 영업활동으로 인한 자산ㆍ부채의 변동 매출채권 미수금 선급금 재고자산 매입채무 미지급금 미지급비용_연차수당 선수금 예수금 퇴직금의 지급 사외적립자산의 증가 판매보증충당부채의 증감 선급비용 단기리스채권 영업에서 창출된 현금흐름 (2) 현금의 유입.유출이 없는 거래 중 중요한 사항 당기 및 전기의 현금흐름표에 포함되지 않는 주요 비현금 투자활동거래와 비현금재무활동거래는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 리스계약에 따른 사용권자산 인식 유형자산 취득관련 미지급금
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전환사채의 보통주 전환 상환전환우선주의 보통주 전환 선급금 유형자산 대체 (3) 재무활동에서 생기는 부채의 조정내용 당기 및 전기 재무활동에서 생기는 부채의 조정내용은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 재무활동으로 인한 부채 합 계 차입금 당기손익공정가치측정금융부채 리스부채 전기초 현금흐름 기타 비금융변동(*) 전기말 순부채 당기초 현금흐름 기타 비금융변동(*) 당기말 순부채 (*) 기타 비금융변동에는 비현금변동과 지급 시점에 현금흐름표에서 영업활동으로 표시된 이자 지급액이 포함되어 있습니다. 29. 우발부채와 약정사항 (1) 당기말 현재 회사가 타인으로부터 제공받은 보증은 다음과 같으며, 타인에게 제공한 보증은 없습니다. (단위: 천원) 보증제공자 제공받은 보증내용 보증금액 기술보증기금 대출보증 서울보증보험 이행계약 서울보증보험 이행하자 서울보증보험 이행지급 서울보증보험 선금보증 대표이사 대출 및 지급보증보험 연대보증 대표이사 및 임원 대출연대보증 (2) 당기말 현재 회사가 금융기관과 체결하고 있는 약정사항의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 금융기관 약정사항 약정한도액 사용액(실행금액) 우리은행 기술창조기업대출 일반자금 우리상생파트너론 회사는 신한은행과 구매팩토링 약정을 체결하고 있으며, 당기말 현재 실행액은 없습니다. (3) 회사는 2016년 특정 제품 매출수량에 대해 일정 금액의 기술사용료를 지급하는 계약을 체결하고 있습니다. 기술사용료 한도금액은 5억원이며, 당기 및 전기 중 발생한 금액은 각각 17,838천원 및 8,803천원이며, 손익계산서 지급수수료에 포함되어 있습니다. 30. 특수관계자 등 (1) 당기말 및 전기말 현재 특수관계자 현황은 다음과 같습니다. 구 분 당기말 전기말 주요경영진 등기임원 등기임원 (*1) 전기 중 특수관계자인 안다인베스트먼트파트너스 전환증권이 보통주로 전환됨에 따라 당기말 현재 안다인베스트먼트파트너스 는 특수관계에 해당하지 않습니다. (2) 당기 및 전기 매출 및 매입 등 거래내역은 다음과 같습니다. ① 당기 (단위:천원) 특수관계구분 회사명 매입 등 이자비용 주요경영진 ② 전기 (단위:천원) 특수관계구분 회사명 매출 등 매입 등 파생상품평가이익 당기손익공정가치측정금융부채평가손실 이자비용 기타특수관계자 안다인베스트먼트파트너스(*) 주요경영진 합 계 (*) 안다인베스트먼트파트너스는 전기말 투자자가 이사 선임권 등을 보유하는 등 기준서 제1028호 문단 6에 따라 유의적인 영향력이 있다고 판단하였으나, 전기중 전환증권이 보통주로 전환됨에 따라 특수관계에서 제외되었으며, 상기 거래내역은 특수관계가 유지되는 기간동안 발생한 거래내역입니다. (3) 당기말 특수관계자에 대한 채권. 채무의 주요 잔액은 다음과 같으며, 전기말 채권.채무의 주요 잔액은 없습니다. 당기말 (단위:천원) 특수관계 구분 회사명 단기차입금 미지급비용 주요경영진 합 계 (4) 당기 및 전기중 특수관계자와의 자금 거래는 다음과 같습니다.① 당기 (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 단기차입금의 차입 단기차입금의 상환 주요경영진 ② 전기 (단위: 천원) 특수관계 구분 회사명 단기차입금의 차입 단기차입금의 상환 주요경영진 (4) 지급보증 및 담보제공당기말 현재 회사가 특수관계자에게 제공하고 있는 지급보증 및 담보의 내역은 없으며, 회사는 대표이사로부터 우리은행 차입금에 대하여 108,000천원의 지급보증을 제공받고 있습니다. (5) 당기 및 전기 주요 경영진에 대한 보상은 다음과 같습니다. 주요 경영진은 이사(등기 및 비등기)를 포함하고 있습니다. 종업원 용역의 대가로서 주요 경영진에게 지급됐거나 지급될 보상금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 단기급여 퇴직급여 합 계 31. 영업부문 회사는 한국채택국제회계기준 제1108호(영업부문)에 따른 보고부문을 단일부문으로결정하였으며 기업전체 수준에서 수익으로 인식한 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 고객과의 계약에서 생기는 수익 회사의 영업활동은 국내에 소재하는 고객으로부터 창출되고 있으며, 관련 자산 또한
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국내에 소재하고 있으므로, 별도의 지역 정보를 기재하지 않습니다. 당기와 전기 중 회사 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부 고객과 관련된 정보는다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당 기 전 기 A B C D E F G 합 계 32. 재무위험관리 32.1 재무위험관리요소 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 재무부서의 주관으로 이루어지고 있습니다. 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 원칙과 외환위험, 이자율 위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 정책을 문서화하여 제공하고 있습니다. 32.1.1 시장위험 (1) 외환 위험 보고기간말 현재 외환 위험에 노출되어 있는 회사의 금융자산ㆍ부채의 내역의 원화환산 기준액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 USD USD 금융자산 현금및현금성자산 금융부채 매입채무 회사는 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산ㆍ부채에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 USD USD 10% 상승시 10% 하락시 32.1.2 신용 위험 신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름, 유리한 파생상품 및 예치금 등에서도 발생합니다. (1) 위험관리 기업 고객의 경우 외부 신용등급을 확인할 수 있는 경우 동 정보를 사용하고 그 외의 경우에는 내부적으로 고객의 재무상태와 과거 경험 등을 근거로 신용등급을 평가합니다. 고객별 한도는 내부 및 외부 신용등급에 따라 이사회가 정한 한도를 적용합니다. 경영진은 이러한 고객별 한도의 준수 여부를 정기적으로 검토합니다. 개인 고객에 대한 매출은 현금 또는 허용된 신용카드 거래만을 허용하여 신용위험을 최소화합니다. 회사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다. 회사가 보유하는 채무상품은 모두 낮은 신용위험의 상품에 해당합니다. 이러한 채무상품들에 대해서는 신용등급을 모니터링하여 신용위험의 하락을 평가하고 있습니다. (2) 금융자산의 손상회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다. · 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권 · 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산 현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다. ① 매출채권 회사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다. 기대신용손실율은 보고기간말 기준으로부터 각 12개월 동안의 매출과 관련된 지불 정보와 관련한 신용손실 정보를 근거로 산출하였습니다. 당기말 및 전기말 현재 회사의 매출채권의 연령정보 및 손실충당금은 다음과같습니다. (단위: 천원) 구 분 개별채권손상 정상 3개월 이내 12개월 이내 12개월 초과 합 계 당기말 기대 손실률 총 장부금액 손실충당금 전기말 기대 손실률 총 장부금액 손실충당금 당기와 전기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 매출채권 당 기 전 기 기초 당기손익으로 인식된 손실충당금의 증가 회수가 불가능하여 당기 중 제각된 금액 기말 매출채권은 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 경우 제각됩니다. 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 지표에는 회사와의 채무조정에 응하지 않는 경우 등이 포함됩니다. 매출채권에 대한 손상은 손익계산서상 대손상각비(대손충당금환입)로 순액으로 표시되고 있습니다. 제각된 금액의 후속적인 회수는 동일한 계정과목에 대한 차감으로 인식하고 있습니다. ② 상각후원가 측정 기타금융자산 상각후원가로 측정하는 기타금융자산에는 단기금융상품, 미수금, 단기대여금, 보증금 등이 포함됩니다. 회사는
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상각후원가로 측정하는 기타금융자산에 대한 신용위험에 노출되어 있습니다. 보고기간말 현재 회사의 관련 최대노출금액은 해당 장부금액입니다. 한편 보고기간말 현재 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산 중 손상된 내역은 없습니다. 32.1.3 유동성 위험 회사는 미래 현금흐름을 예측하여 단기 및 중장기 자금조달 계획을 수립하고 예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속하여 관찰하고 있습니다. 회사는 상기에서 언급된 예측에 따라 충분한 유동성을 확보하기 위하여 일정 수준의 차입한도를 유지하고 있으며, 수시입출금식 예금 등의 금융상품에 잉여자금을 투자하고 있습니다. 유동성 위험 분석에서는 회사의 금융부채를 계약상 만기별로 구분하였습니다. 유동성 위험 분석에 포함된 금액은 계약상의 할인되지 않은 현금흐름입니다. 12개월 이내 만기가 도래하는 금액은 현재가치 할인의 효과가 중요하지 않으므로 장부금액과 동일합니다. 당기말 및 전기말 현재 회사의 유동성 위험 분석 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 당기말 1년미만 1년~ 5년 합 계 장부금액 매입채무및기타채무 차입금 리스부채 합 계 (단위: 천원) 전기말 1년미만 1년~ 5년 합 계 장부금액 매입채무및기타채무 차입금 리스부채 합 계 32.2 자본위험 관리 회사의 자본 관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본 비용을 절감하기 위해 최적의 자본 구조를 유지하는 것입니다. 회사는 산업내 다른 기업과 일관되게 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순부채는 총차입금(재무상태표의 장단기차입금 포함)에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 '자본'에 순부채를 가산한 금액입니다. 당기말 및 전기말 현재 자본조달비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 총차입금 차감: 현금및현금성자산 순부채 자본총계 총자본 자본조달비율(*) (*) 자본잠식이 발생하여 자본조달비율을 산정하지 아니하였습니다. 33. 금융상품 공정가치33.1 금융상품 종류별 공정가치 당기말 및 전기말 현재 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 장부금액 공정가치 장부금액 공정가치 금융자산 현금및현금성자산(*1) 매출채권(*1) 장기매출채권(*1) 기타금융자산(*1) 소 계 금융부채 매입채무및기타채무(*1) 단기차입금(*1) 장기차입금(*1) 당기손익공정가치측정금융부채 소 계 (*1) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시에서 제외하였습니다. 33.2 공정가치 서열체계 공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다. 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의 (조정하지 않은) 공시가격 (수준 1) 수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수 (수준 2) 자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수 (수준 3) (1) 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 당기말 수준 3 반복적인 공정가치 측정치 당기손익공정가치측정금융부채 (단위: 천원) 전기말 수준 3 반복적인 공정가치 측정치 당기손익공정가치측정금융부채 (2) 반복적인 측정치의 수준 3의 변동 내역 (단위: 천원) 당기 금융자산 금융부채 파생상품자산 당기손익공정가치측정금융부채 기초 총손익 당기손익인식액 당기손익공정가치측정금융부채 평가손실 전환금액 기말 (단위: 천원) 전기 금융자산 금융부채 파생상품자산 당기손익공정가치측정금융부채 기초 총손익 당기손익인식액 파생상품평가손실 당기손익공정가치측정금융부채 평가이익 당기손익공정가치측정금융부채 평가손실 발행금액 전환금액 기말 33.3 가치평가기법 및 투입변수 전기말 현재 회사는 공정가치 서열체계에서 수준 2 및 수준 3으로 분류되는 금융상품의 공정가치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고
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있습니다. (단위: 천원) 전기말 공정가치 수준 가치평가기법 투입변수 수준3 투입변수 범위 (가중평균) 당기손익-공정가치 측정 금융상품 전환우선주 옵션모델(이항모형) 기초자산가액 행사가액 연환산 주가변동성 무위험이자율 신용위험할인율 33.4 수준 3으로 분류된 공정가치 측정치의 가치평가과정 회사는 수준 3으로 분류된 금융상품에 대하여 외부평가기관의 전문적인 판단에 근거한 합리적인 평가모형과 적절한 추정치를 사용하여 산정한 금액을 공정가치로 보아 평가하고 있습니다. 33.5 수준3으로 분류된 반복적인 공정가치 측정치의 민감도 분석 금융상품의 민감도 분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에 따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 그리고 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장 유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다. 각 금융상품별 투입변수의 변동에 따른 손익효과에 대한 민감도 분석 결과는 아래와 같습니다. (1) 할인율 변동효과(1%) (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유리한 변동 불리한 변동 유리한 변동 불리한 변동 금융자산 파생금융상품 금융부채 당기손익공정가치측정금융부채 (2) 기초주가 변동효과(1%) (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유리한 변동 불리한 변동 유리한 변동 불리한 변동 금융자산 파생금융상품 금융부채 당기손익공정가치측정금융부채 (3) 주가변동성 변동효과(1%) (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유리한 변동 불리한 변동 유리한 변동 불리한 변동 금융자산 파생금융상품 금융부채 당기손익공정가치측정금융부채 34. 계속기업의 불확실성 회사의 재무제표는 회사가 계속기업으로서 존속할 것이라는 가정을 전제로 작성되었습니다. 따라서 자산과 부채를 정상적인 영업활동과정을 통하여 장부가액으로 회수하거나 상환할 수 있다는 가정하에 회계처리되었습니다. 그러나, 회사는 당기 영업손실이 4,272백만원, 당기순손실이 6,850백만원 발생하였으며, 당기말 현재 유동부채가 유동자산을 1,744백만원 만큼 초과하고 있습니다. 이러한 상황은 계속기업으로서 그 존속능력에 의문을 제기하고 있습니다.상기 계속기업으로서의 존속문제에 대해 회사는 외부에서 추가 투자금으로 조달할 계획을 가지고 있습니다. 또한 2025년 중 만기 도래하는 금융기관 대출금의 만기연장, IoT제품 매출증대로 인한 매출액 성장도 예상하고 있습니다. 이러한 계획이 잘 이행될 경우 회사의 계속기업 불확실성은 해소될 것으로 전망하고 있습니다.회사의 재무제표 작성의 전제가 된 계속기업가정의 타당성에 대해 의문이 제기되는 상황하에서 부채상환과 기타 자금수요를 위해 필요한 자금조달계획과 안정적인 영업이익 달성을 위한 재무 및 경영개선계획의 성패에 따라 그 타당성이 좌우되는 중요한불확실성이 존재하고 있습니다. 만일 이러한 계획에 차질이 있어서 회사가 계속기업으로서 존속하기 어려운 경우에는 회사의 자산과 부채를 정상적인 영업활동과정을 통하여 장부가액으로 회수하거나상환하지 못할 수도 있습니다. 이와 같은 불확실성의 최종결과로 계속기업가정이 타당하지 않을 경우에 발생될 수도 있는 자산과 부채의 금액 및 분류표시와 관련 손익항목에 대한 수정사항은 재무제표에 반영되어 있지 않습니다. 외부감사 실시내용 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」제18조제3항의 규정에 의하여 외부감사 실시내용을 첨부합니다. 1. 감사대상업무 회 사 명 메를로랩 주식회사 감사대상 사업연도 2024년 01월 01일 부터 2024년 12월 31일 까지 2. 감사참여자 구분별 인원수 및 감사시간 (단위 : 명, 시간) 감사참여자 ＼ 인원수 및 시간 품질관리검토자(심리실 등) 감사업무 담당 회계사 전산감사ㆍ세무ㆍ가치평가 등 전문가 건설계약 등수주산업전문가 합계 담당이사(업무수행이사) 등록공인회계사 수습공인회계사 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 투입 인원수 투입시간 분ㆍ반기검토 감사 합계 3. 주요 감사실시내용 구 분 내 역 전반감사계획(감사착수단계) 수행시기 일
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주요내용 회사 및 산업에 대한 전반적 이해를 바탕으로 감사위험평가 및 감사절차의 성격, 시기 및 범위 등을 결정 현장감사주요내용 수행시기 투입인원 주요 감사업무 수행내용 상주 비상주 일 명 명 내부통제의 이해, 평가 일 명 명 재무제표검증 및 감사종결절차, 계정과목별 감사절차(질문, 분석적 절차, 표본감사 등) 재고자산실사(입회) 실사(입회)시기 일 실사(입회)장소 본사, 용인창고, 화성창고 실사(입회)대상 원재료, 제품 금융자산실사(입회) 실사(입회)시기 일 실사(입회)장소 본사 실사(입회)대상 현금 외부조회 금융거래조회 O 채권채무조회 O 변호사조회 O 기타조회 지배기구와의커뮤니케이션 커뮤니케이션 횟수 회 수행시기 외부전문가 활용 감사 활용 내용 수행시기 일 4. 감사(감사위원회)와의 커뮤니케이션 구분 일자 참석자 방식 주요 논의 내용 2024년 12월 27일 - 회사측: 감사 - 감사인측: 업무수행이사 등 2인 서면회의 감사계약 및 독립성, 감사전략 등 2025년 03월 05일 - 회사측: 감사 - 감사인측: 업무수행이사 등 2인 서면회의 후속사건, 강조사항과 기타사항 문단 등
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 독자적인 무선 네트워크 기술을 IoT 기기에 적용하여 스마트 빌딩 시스템 구축과 에너지 관리 사업을 영위하는 기업입니다. 당사는 기존의 Bluetooth(블루투스)와 Zigbee(지그비), Thread(스레드), WiFi(와이파이)등 표준 근거리 무선 통신 체계의 근본적인 한계로 인하여 IoT 기술이 빌딩과 산업 현장에 도입되지 못하는 점을 파악하여 당사의 핵심 기술인 '메를로 무선 메시 네트워크(Mesh Network)' 기술을 상용화하는데 성공하였습니다. 해당 기술은 IoT 기기가 급격하게 증가하는 IoT 시대에서 기존의 블루투스 기술과 달리 대규모 기기들을 유기적으로 연결 및 제어 가능하다는 장점을 기반으로 과거에는 불가능했던 새로운 부가가치를 창출하고 있습니다. 당사는 이러한 네트워크 경쟁력을 바탕으로 하드웨어에 적용하는 사업으로 확장하였습니다. 성공적인 글로벌 IT 기업 대부분이 그렇듯 소프트웨어 기술력을 확산하기 위해서는 이를 탑재한 자체 하드웨어의 확산이 선행되어야 하기 때문입니다. 이를 위해 당사가 선택한 첫 하드웨어 매개체는 스마트 조명입니다. 조명기기는 어느 공간에도 필수적으로 설치되어야 하며, 통신이 용이한 위치인 천장에 설치되며, 기본적으로 전력과 연결되어 있기 떄문에 별도의 전력 공급이 필요하지 않다는 장점들을 보유하고 있기 때문입니다. 현재 당사는 모듈에서 조명 완제품까지 제조할 수 있는 자체 생산 노하우 및 제조 라인업을 보유하고 있습니다. 강력한 하드웨어 제조 역량 및 무선 네트워크 기술을 모두 보유한 당사가 현재 주력하고 있는 사업은 에너지 효율화 사업입니다. 당사의 메를로 메시 네트워크에 기반한 IoT 시스템을 통해 다수의 조명을 손쉽게 제어함으로써 획기적인 조명 에너지 절감 효과를 기대할 수 있습니다. 이를 통해 당사와 파트너사는 절감된 에너지에 대한 보상이 가능하게 되며, 현재 국내 유수의 물류기업, 제조기업, 유통업체에 관련 제품과 서비스를 납품하고 있습니다. 에너지 효율화 사업을 통해 기축과 신축을 가리지 않고 건물의 전 영역에 확산되는 당사의 스마트 조명은, 향후 당사에서 제공할 다양한 스마트 빌딩 서비스에 필요한 통신인프라의 역할을 하도록 준비되었습니다. 이를 통해 조명 뿐만 아니라 냉난방사무기기의 에너지 모니터링 및 제어를 제공하는 EMS (Energy Management System)서비스, 입주사의 가구컴퓨터 등 다양한 자산의 위치와 수를 집계하는 실내 자산관리 서비스, 주차장의 실시간 주차된 차량수와 비어있는 주차면을 입주사에 알려주는 스마트 주차장 서비스, 방문자의 이동경로 등을 기록하는 보안서비스 등 다양한 영역에서 스마트 빌딩용 구독 서비스를 제공하고자 합니다. 이는 기존 통신기업들이 전국에 기지국 망을 먼저 설치하고, 월 통신요금을 통해 장기회수 하는 사업모델과 유사합니다. 당사는 스마트 조명의 확산을 통해 건물내 사물 통신용 기지국 망을 선점하고, 향후 입주사별 다양한 스마트 빌딩 서비스를 제공하고 구독 요금을 받고자 합니다. 차이점은 통신기업들의 기지국 망 투자비용은 충분한 수의 이동통신 가입자가 확보되기 전 까지는 회수가 어려운 반면, 당사의 스마트 조명은 건물내 스마트 빌딩을 위한 기지국 역할을 할 뿐만 아니라 그 자체로 조명의 전기요금을 절약하기 때문에, 스마트 빌딩 구독 서비스가 실현되기 전에도 에너지 효율화 사업등을 통한 투자비용의 회수가 가능합니다. 이 외에도, 당사의 스마트 빌딩을 집단으로 제어하여 에너지 자원화를 하는 수요형 VPP 사업도 가능합니다. 최근, 전 세계적인 친환경 정책 강화에 맞물려 재생에너지 비중이 확대되고 있습니다. 그러나, 기후상태의 조건에 따라 전력 발전 규모가 크게 변동되는 재생에너지의 특성상 전력 과부하를 방지하기 위해 전력 소비량을 인위적으로 조절하여 신속하게 대응해야 합니다. 수백~수천개의 스마트 조명의 동시 조도 조절을 통해 전력 소비량을 조절하는 당사의 에너지 관리 시스템은 재생에너지에 의한 전력 공급 변동성 문제를 해결하기 위한 가장 효과적인 대책 방안으로
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주목받고 있으며 이미 정부 부처와 함께 실증하는 단계를 지나 정부의 주무부처인 전력거래소는 당사가 개발한 전력계통 안정화 시스템(GFDR)을 정식 계통안정화 자원으로 제도화할 계획입니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 제품(서비스) 설명 당사가 제공하는 제품 및 서비스의 특징, 기능 등을 요약하면 다음과 같습니다. 구분 제품 및 서비스 내용 스마트빌딩 시스템 스마트 조명 메를로 메시네트워크를 탑재한 산업용빌딩용 스마트 조명 제품 - 산업용: 제조시설, 창고등 대형 산업설비용 스마트 조명 - 빌딩용: 사무실, 주차장 등 상업빌딩용 스마트 조명 네트워크 시스템 서버, 허브, 및 기타 리피터 등 네트워크 시스템용 제품 - 서버: 클라우드 서버 또는 로컬 서버 (현장별 선택) - 허브: 서버와 IoT기기를 연결하는 게이트웨이 기기 - 기타 네트워크 기기: 통신환경 보완을 위한 리피터 등 AMI(전력량 측정기), 에어컨 제어세트, 센서등 조명외 에너지 제어 서비스를 위한 제품 - AMI: 현장의 실시간 전력량을 측정하고 관리하기 위해 메를로 메시네트워크를 탑재한 실시간 전력량 측정기 제품 - 에어컨 제어세트: 일반 에어컨을 메를로 스마트 빌딩 시스템에 연동하기 위해 필요한 에어컨 제어용 전구와 에어컨 리더기 세트 - 센서: 온습도 센서, 재실 센서, 조도 센서 등 EMS서비스를 위한 센서 제품 실내 자산관리 시스템 가구, 컴퓨터 및 사무기기에 부착하여 실내 위치 및 상태를 관리하기 위한 IoT제품 - 자산 트래커 (Tracker): 메를로 메시네트워크, 위치인식 기기, 방향센서, 인체감지 센서 등을 탑재하여 메를로 스마트 빌딩 시스템이 설치된 건물의 자산에 부착하여 자산의 위치, 사용여부 등을 관리하기 위한 제품 기타 스마트 빌딩 서비스용 시스템 스마트 주차장, 보안 서비스 등 다양한 스마트 빌딩 서비스를 위한 시스템 용 IoT제품 기타제품 일반 LED 조명 제품 - 메를로랩 자체 IC 및 SMPS를 이용한 고성능 LED조명 - 10W급 전구에서 150W급 공장등까지 용도별 LED조명 제품 수요형VPP IoT 시스템을 이용한 계통 주파수제어 : IoT 시스템을 이용한 수요기반 Fast-DR - 물류창고, 빌딩, 공장등 다양한 현장에 설치된 조명을 하나로 연결하여, 최대 30% 에너지를 재생 에너지의 변동성 문제에 대응하여 글로벌 탄소중립에 동참하는, 기업을 위한ESG 서비스 - 2030년 이후 재생에너지 발전비중이 20%에 도달하게 되는 시점에는 전력감축 자동화 시스템(Auto DR) DR 참여를 통한 보상 배분 가능 1. 스마트 조명 제품 당사는 메를로 무선 메시 네트워크에 기반한 IoT시스템을 통해 고객사의 기존 조명을 당사의 스마트 조명으로 큰 초기 비용 없이 교체하여 조명을 통한 안정적인 네크워크를 구축합니다. 이렇게 구축된 조명은 자유로운 그룹 설정을 통해 조명의 ON/OFF, 조도(밝기) 조절, 그룹별 제어, 스케줄 설정이 가능해지며 이를 통해 간단하게 불필요한 조명 사용 등을 최소화하여, 기존 LED에 비해서 30 ~ 60%의 에너지 절감 효과를 제공합니다. 또한 당사의 스마트 조명에 탑재된 메시네트워크는 스마트 조명의 제어에 사용될 뿐만 아니라 다른 IoT기기들을 위한 건물내 네트워크 망의 역할을 합니다. 2. 네트워크 시스템 당사의 스마트 조명에 서버, 허브의 네트워크를 서비스를 위한 제품을 추가하여 스마트 빌딩 서비스를 위한 네트워크 시스템을 구성할 수 있습니다. 스마트 조명에 탑재된 메시 네트워크 망이 스마트 빌딩을 위한 네트워크 기기의 역할을 대신하기 때문에, 네트워크 시스템에 필요한 별도의 설비는 필요없으며, 클라우드 서비스를 사용할 경우 네트워크 시스템은 현장의 크기에 따라 소수의 허브의 설치만으로 네트워크 시스템이 완성됩니다. 만약 설치 현장에서 로컬 서버를 사용하고자 하는 경우에는 별도의 온-프레미스 (On-premise)용 서비스 소프트웨어가 설치된 로컬 서버가 추가됩니다. 스마트 조명이 제공하는 기본적인 에너지 제어에 더하여, 센서, 날씨, 실내 조도값에 따라 조명 에너지 절약을
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극대화하여 최대 70% 이상의 에너지 절약효과를 제공합니다. 또한 AMI를 통해 실시간 구역별 에너지 사용량을 모니터링 하고, 이를 기록함으로써 향후 동급의 다른 건물들과의 에너지 사용량, 패턴을 비교 분석하는 고도화된 에너지 절약 방안을 제시할 수 있습니다. 또한 조명 이외에도 에어컨, 열풍기등 다양한 냉난방기 및 사무기기에 사용중인 에너지를 모니터링하여 이를 자동 제어함으로써 건물의 전력 사용량을 종합적으로 측정관리합니다. 4. 실내 자산관리 시스템 대기업, 대형 물류기업 등 다양한 기업 현장에서는 사용중인 가구, 컴퓨터, OA기기부터 롤테이너, 수송용 박스와 같은 다양한 자산의 사업장별 수량, 사업장내 위치, 사용실태 등 자산을 관리하고자 하는 수요가 있습니다. 이러한 수요에 맞춰 여러가지 무선 기술들(바코드, NFC, BLE, WLAN)을 이용한 서비스가 제안되고 있으나, 가격과 성능 모두를 만족하여 현장에 대규모 보급중인 기술은 아직 없습니다. 당사는 메를로 메시 네트워크가 가진 분산형 네트워크의 장점인 모든 노드의 메시 네트워크 동작과 실시간 네트워크 구조가 능동적으로 변화하는 특성을 이용하여 각각의 기기의 신호 세기에 따라 기기의 위치를 측정하고, 내장된 방향 센서와 온습도 센서를 이용 설치된 방위 및 주변 온습도 값 그리고 인체 감지 센서를 이용하여 사람의 유무를 판단하는 자산관리용 tracker를 출시할 예정입니다. 이를 이용하여 고객사 사무실 가구, 컴퓨터, 의자 등 평범한 사무용 자산부터, 제조시설내 장비등 온습도에 민감한 장비까지 그 수와, 위치 그리고 사용 환경등의 종합 정보를 수집 제공하는 스마트 빌딩 서비스를 제공하게 될 것입니다. 5. 기타 스마트 빌딩용 시스템 당사의 메시 네트워크를 바탕으로 하여 조명을 연결하는 IoT 시스템은 그 자체로 스마트 빌딩용 네트워크 장비의 역할을 대체할 수 있습니다. 따라서 실내 자산관리 시스템과 마찬가지로 목적에 맞는 기기가 연결됨으로써 새로운 스마트 빌딩 서비스가 제공될 수 있습니다. 이러한 전용 기기들을 추가함으로써 주차관리, 보안, 화재감지 등 다양한 스마트 빌딩 서비스가 추가될 수 있으며, 이를 이용하여 구독모델과 같은 새로운 수익원을 발굴하게 될 것 입니다. 6. 일반 LED 조명 제품 당사가 개발한 자체 IC 및 SMPS를 이용한 고성능 LED조명 제품으로 기존의 백열전구나 형광등에 비해 LED조명이 갖는 장점 중에 에너지 효율성이 극대화 된 제품입니다. 이를 통해 소비자는 전력 소비를 줄이고 전기 요금을 절감하는데 큰 도움이 됩니다. 7. IoT 시스템을 이용한 계통 주파수제어: GFDR(Governor-Free Demand Response - 초속응성 Fast-DR) 수요~공급 간의 균형을 미세하게 조절가능한 조속기는 거의 대부분 석탄발전소와 LNG발전소에 설치되어 있기 때문에 탄소중립을 위해 석탄발전소를 줄이고 재생에너지와 원전으로 대체하는 것은 균형을 조절하는 자원이 줄어드는 효과를 가져옵니다. 그 결과 전력계통의 블랙아웃을 방지하고 안정적으로 운영하기 위해 필요한 최소한의 부하추종자원 용량을 확보하지 못할 수 있으며 이는 계통 관성력을 저하시켜, 아주 짧은 시간의 수요~공급간 불일치에도 계통의 주파수 요동이 커질 수 있습니다. 이에 당사는 무선 메시 네트워크을 기반으로 건물 내의 수요 자원을 하나로 연결하고, 다시 수백 ~ 수천의 건물을 연결하여 전국 단위의 부하자원을 초 단위로 동기화 시킴으로써 석탄발전소의 조속기가 하는 역할을 수많은 스마트 빌딩으로 대체하는 기술인 GFDR(Governor-Free Demand Response) 서비스를 제공하고 있습니다. 일반 Fast-DR은 단순히 전기가 부족할 때 부하를 2초 이내에 단절하는 것으로 전기의 수요에 비해 공급이 부족한 경우에만 대응이 가능하다면, GFDR은 공급이 부족할 때뿐만 아니라 공급이 과다한 경우에도 균형을 맞춤으로써 석탄발전소 조속기가 가진 부하추종기능을 대체할 수 있습니다. 또한, 일반 DR의 경우 참여자가 직접 DR 발령시 전력 소비를 조정하여야 하기 때문에
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실제 참여율이 저조한 문제점이 발생하고 있으나, GFDR의 경우 자동으로 DR에 참여하는 시스템으로 필요 시점에 즉각 전력 수요를 조정할 수 있습니다. 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료 등의 현황 매입유형 품 목 주요 매입처 회사와의특수관계여부 비고 원재료 Wafer 수입 미해당 IC 국내 미해당 PCB 국내 미해당 LED 국내 미해당 기타 국내 미해당 나. 원재료 가격변동 추이 구 분 2022년(제11기) 2023년(제12기) 2024년(제13기) Wafer 수 입 IC 국 내 수 입 PCB 국 내 수 입 LED 국 내 수 입 기타 국 내 수 입 (주1) 외화금액금액은 각 연도 연평균환율을 적용하였습니다. (주2) 당사의 원재료는 계약된 매입단가에 의해 일정하게 매입하고 있으므로 큰 변동은 없습니다. 다만, Wafer와 IC의 경우 COVID-19로 인한 반도체 수급불균형과 우크라니아 전쟁으로 인한 에너지 비용 증가에 기인한 제조비용 증가로 인하여 지속적으로 상승하였습니다. (주3) 매입단가는 각 연도말 기준 매입단가를 기재하였습니다. 다. 생산능력 및 생산실적 당사는 연구개발한 제품을 외주가공의 형태로 생산하여 수요처에 납품하고 있었으나, 생산수율 및 유연한 납품 일정 확보를 위하여 2020년부터 자체 생산시설을 갖추고 자체 생산도 병행하고 있습니다. 향후 생산량 증대 시 외주업체의 추가 계약 및 기존 외주업체와 물량증가 외에 자체 생산시설의 증설을 통하여 생산량을 조절할 수 있습니다. 다음은 주요 외주업체를 포함한 당사의 생산능력 등에 관한 사항입니다. (단위 : 백만원, EA) 품 목 2022년(제11기) 2023년(제12기) 2024년(제13기) 수량 금액 수량 금액 수량 금액 화성 공장 가정용산업용사무용조명등 생산능력 생산실적 가동율 기말재고 가정용산업용조명등 생산능력 생산실적 가동율 기말재고 엠에이테크(외주업체) LEDModule 생산능력 생산실적 가동율 기말재고 사무용조명등SMPS 생산능력 생산실적 가동율 기말재고 (주1) 당사 및 외주업체는 생산라인에서 다양한 제품을 생산하므로 공장 전체의 생산능력을 바탕으로 가동률을 산정하였습니다. (주2) 공장별 생산능력 산출 근거는 하기 참고 바랍니다. (일일 최대생산량 * 연 가동일수_주간 근무기준)- 화성 공장 : 667ea * 300일 - 엠에이테크 : 933ea * 300일 라. 생산설비에 관한 사항 1. 현황 (단위 : 천원) 공장별 자산별 기초가액 당기증감 당기상각 기말잔액 증가 감소 비품 레이스웨이램프 금형 비품 IOT 모듈 금형 비품 스마트 공장등 금형 비품 공장등방수케이스금형 비품 Hub 케이스 금형 비품 비품 라인등개발및금형제 비품 비품 비품 신형라인등 금형 비품 통합IOT SMPS금형 비품 방습등 금형 화성공장 사용권자산 경기도 화성시 반원남길 106 화성창고 사용권자산 경기도 화성시 반월동 265-5 (2022.01.20~2024.01.19) 용인창고 사용권자산 경기도 용인시 처인구 고림동632-2 (2022.05.14~2024.05.13) 합 계 2. 최근 3년간 변동사항 (단위 : 천원) 설비자산명 취득액(처분가액 취득일(처분일) 취득사유(처분사유 용도 취득처(처분처) 스마트공장등 금형비 신규 생산 공장등방수케이스 금형비 신규 생산 허브케이스금형비 신규 생산 IOT스위치 금형비 신규 생산 라인등 금형비 신규 생산 통합IOT SMPS금형 신규 생산 방습등 금형 신규 생산 비품 소계 사용권자산(창고) 연장 생산 이신철 사용권자산(창고) 연장 생산 칸나 사용권자산(창고) 신규 생산 (주)엠에이테크 사용권자산 소계 3. 설비의 신설·매입 계획당사는 향후 사업 확대에 따른 생산량 증가에 대응하기 위해 설비의 신설 또는 매입 계획을 보유하고 있습니다. 다만, 공시서류 작성기준일 현재 이사회 결의 등으로 향후 1년 이내에 투자가 확정된 구체적인 사항은 없습니다. 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 (단위 : 천원, EA) 매출유형 품목 2022년(제11기) 2023년(제12기) 2024년(제13기) 수량 금액 금액 금액 수량 금액
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제품 스마트빌딩시스템 스마트조명시스템 네트워크시스템 EMS 기타제품 일반조명 소계 상품 조명상품 합계 나. 판매경로 등 1. 판매경로 (단위 : 천원) 매출유형 품 목 구분 판매경로 판매경로별 매출액(비중) 제품 스마트빌딩시스템 스마트조명시스템 국내 직접판매 네트워크시스템 국내 직접판매 EMS 국내 직접판매 기타제품 일반조명 국내 직접판매 소계 국내 직접판매 상품 조명상품 국내 직접판매 합계 국내 직접판매 (주1) 판매경로별 매출액은 2024년 기준입니다. 2. 판매전략 당사의 스마트 조명은 전술한 바와 같이 EMS와 스마트 빌딩 서비스를 위한 네트워크 인프라입니다. 따라서 스마트 조명의 판매 전략이 곧 미래의 EMS 서비스 및 스마트 빌딩 서비스 확산 전략 이기도 합니다. [스마트 조명, ems, 스마트 빌딩으로 이어지는 3단계 성장 전략].jpg [스마트 조명, EMS, 스마트 빌딩으로 이어지는 3단계 성장 전략] (1) 스마트 조명 가격정책 당사는 스마트 조명을 보급하여 건물내 스마트 빌딩 서비스를 위한 통신 인프라를 선점하고, 이후 간단한 기기 추가를 통해 EMS와 스마트 빌딩 서비스를 제공하는 시스템을 제공하고 있습니다. 이와 같이 당사의 스마트 조명은 단순히 더 나은 조명이 아닌 향후 스마트 빌딩 서비스를 위한 네트워크 인프라이기 때문에, 경쟁 스마트 조명이 설치시 조명의 가치만을 제공하고 수익을 얻는 것과는 달리 네트워크 인프라로써 스마트 빌딩 서비스를 통해 얻을 수 있는 미래 기대수익을 가지고 있으며, 따라서 경쟁 스마트 조명보다는 훨씬 저렴한 가격에 보급하는 것이 가능합니다. 현재 당사의 스마트 조명은 일반LED 제품의 초기 투자비 대비 30~50% 수준의 추가 비용을 부담하는 선에서 가격을 책정하고 있습니다. 이는 경쟁 스마트 조명이 일반 LED 대비하여 200 ~ 500%의 높은 비용이 필요한 것과 비교할 때 매우 강력한 판매촉진 전략으로 작용합니다. (2) 에너지 효율화 사업 고객의 입장에서 합리적으로 느낄 수 있는 가격에 더하여 금융화를 통해 도입 시 초기 투자비용의 부담을 해결하고 있습니다. 당사는 캡코이에스, 동서발전, 및 사모펀드와 함께 당사의 스마트 조명 및 네트워크 시스템에 필요한 초기 투자비용을 고객사에 제공하고, 시스템이 설치된 고객의 사업장에서 절약된 전기요금의 일부를 장기 회수하는 에너지 효율화 사업을 제공합니다. 이는 교체주기가 임박하지 않은 고객이 당사의 시스템을 도입하는데 중요한 역할을 합니다. [에너지 효율화 사업 구조].jpg [에너지 효율화 사업 구조] (3) 기축건물 중심의 영업 기존의 스마트 빌딩 시스템은 높은 가격 및 네트워크 설비의 설치부담으로 인해 건설사 및 설계사무소 중심으로 건설업에 종속된 영업을 하였습니다. 당사는 고유의 메시 네트워크 기술의 장점을 바탕으로 기존의 건설업 중심의 신축건물 영업에서 벗어나 당사의 장점을 극대화 할 수 있는 기축 건물 중심으로 영업을 하고 있습니다. 당사 자체 영업인력과 영업 네트워크를 적극 활용하여 노후된 건물이 많은 빌딩밀집 지역, 물류단지, 산업단지 등 다양한 기축 건물현장을 중심으로 영업을 하고 있습니다. (4) 조명업체를 이용한 확산 조명업체를 이용하는 것 역시 유효한 판매전략이 될 수 있습니다. 국내외 조명 업체들은 중국산 저가 LED 조명의 공세로 말미암아 수익성 악화와 매출 하락이라는 어려움을 동시에 겪고 있습니다. 이러한 문제의 돌파구로 스마트 조명과 같은 차세대 IoT시스템으로의 전환을 모색하고 있으나, 부족한 기술력으로 인하여 시도하기 어려운 상황입니다. 당사는 당사의 메를로 메시 네트워크가 탑재된 통신 모듈을 협력사의 조명에 탑재하기만 하면 스마트 조명 시스템으로 업그레이드 될 수 있도록 하드웨어와 소프트웨어 모두를 플랫폼화를 하였으며, 이를 국내 주요 조명기업들에 제공하고 있습니다. 현재 3개의 업체가 당사의 메시 네트워크 모듈을 자사 조명에 탑재하여 라인업을 추가하고 있으며, 향후 공공조달 및 민수영역에서 스마트 조명 보급 정책이 활성화 되는 시점에는 당사의 스마트 빌딩 시스템이 조명업체를
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통해 확산되는 속도가 매우 빨라질 것 입니다. 전술한 바와 같이 당사의 스마트 조명은 그 자체로 조명이자 스마트 빌딩 서비스를 위한 인프라이므로, 조명업체는 당사의 기술을 이용하여 자사의 매출을 올리는 동시에 당사의 스마트 빌딩 시스템을 건물에 설치하여 당사의 미래 스마트 빌딩 서비스를 위한 인프라를 보급하는 역할을 하게 됩니다. (5) 마케팅 강화 위의 다양한 판매전략에 더하여 적절한 마케팅은 판매를 더욱 가속화 시킬 수 있습니다. 전통의 오프라인 매체 (신문, 잡지 등)와 뉴 미디어 (인터넷, 유튜브, SNS)를 적절히 조합하여 기업 고객, 건물 소유주, 조명 업체등 다양한 고객에 당사를 노출시키는 것 역시 계획하고 있습니다. 다. 주요 매출처 당사의 주요 매출처는 탄소중립, ESG 경영 등 에너지 사업에 많은 관심을 두고 있는 대기업 입니다. 주로 물류창고, 유통업체 등 조명 사용이 많으며 에너지 절감 등에 민감한 업체가 주요 고객입니다. 다만, 주요 매출 업체는 영업기밀에 해당되므로 기재하는 것이 부적합하다고 판단되어 생략하였습니다. 라. 수주현황 당사는 민수/관급시장에서 직접적인 영업을 통해 계약을 수주하고 있습니다. 지속적인 수주와 발주로 인한 계획생산을 하고 있습니다. 다만, 당사의 수주 내역은 영업기밀에 해당되어 관련 내용을 공시할 경우 영업에 현저한 손실을 초래할 수 있다고 판단되어 구체적인 공시는 생략합니다.이와는 별도로 전력거래소를 통해 진행되고 있는 주파수 제어를 이용한 Fast-DR은 향후 2025년부터 전력거래소 주파수 보조시장에 참여를 할 것으로 예상되며, 아래 발주중인 IoT 제품들은 현재의 매출인 동시에 향후 에너지 자원화 사업에 활용될 중요한 자원입니다. 5. 위험관리 및 파생거래 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 재무부서의 주관으로 이루어지고 있습니다. 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 원칙과 외환위험, 이자율 위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 정책을 문서화하여 제공하고 있습니다. 가. 시장위험 1. 외환 위험2024년말 현재 외환 위험에 노출되어 있는 당사의 금융자산ㆍ부채의 내역의 원화환산 기준액은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 2024년 2023년 USD USD 금융자산 현금및현금성자산 금융부채 매입채무 당사는 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산ㆍ부채에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 2024년 2023년 USD USD 10% 상승시 10% 하락시 나. 신용위험 신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름, 유리한 파생상품 및 예치금 등에서도 발생합니다.1. 위험관리 기업 고객의 경우 외부 신용등급을 확인할 수 있는 경우 동 정보를 사용하고 그 외의 경우에는 내부적으로 고객의 재무상태와 과거 경험 등을 근거로 신용등급을 평가합니다. 고객별 한도는 내부 및 외부 신용등급에 따라 이사회가 정한 한도를 적용합니다. 경영진은 이러한 고객별 한도의 준수 여부를 정기적으로 검토합니다. 개인 고객에 대한 매출은 현금 또는 허용된 신용카드 거래만을 허용하여 신용위험을 최소화합니다. 당사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다. 당사가 보유하는 채무상품은 모두 낮은 신용위험의 상품에 해당합니다. 이러한 채무상품들에 대해서는 신용등급을 모니터링하여 신용위험의 하락을 평가하고 있습니다. 2. 금융자산의 손상당사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다. · 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권 · 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산 현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다. (1) 매출채권 당사는
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매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다. 기대신용손실율은 보고기간말 기준으로부터 각 12개월 동안의 매출과 관련된 지불 정보와 관련한 신용손실 정보를 근거로 산출하였습니다. 2024년말 및 2023년말 현재 당사의 매출채권의 연령정보 및 손실충당금은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 개별채권손상 정상 3개월 이내 12개월 이내 12개월 초과 합 계 2024년말 기대 손실률 총 장부금액 손실충당금 2023년말 기대 손실률 총 장부금액 손실충당금 2024년과 2023년 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 매출채권 2024년 2023년 기초 당기손익으로 인식된 손실충당금의 증가 회수가 불가능하여 당기 중 제각된 금액 기말 매출채권은 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 경우 제각됩니다. 회수를 더 이상 합리적으로 예상할 수 없는 지표에는 당사와의 채무조정에 응하지 않는 경우 등이 포함됩니다. 매출채권에 대한 손상은 손익계산서상 대손상각비(대손충당금환입)로 순액으로 표시되고 있습니다. 제각된 금액의 후속적인 회수는 동일한 계정과목에 대한 차감으로 인식하고 있습니다. (2) 상각후원가 측정 기타금융자산 상각후원가로 측정하는 기타금융자산에는 단기금융상품, 미수금, 단기대여금, 보증금 등이 포함됩니다. 당사는 상각후원가로 측정하는 기타금융자산에 대한 신용위험에 노출되어 있습니다. 2024년말 현재 당사의 관련 최대노출금액은 해당 장부금액입니다. 한편 2024년말 현재 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산 중 손상된 내역은 없습니다. 다. 유동성 위험 당사는 미래 현금흐름을 예측하여 단기 및 중장기 자금조달 계획을 수립하고 예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속하여 관찰하고 있습니다. 당사는 상기에서 언급된 예측에 따라 충분한 유동성을 확보하기 위하여 일정 수준의 차입한도를 유지하고 있으며, 수시입출금식 예금 등의 금융상품에 잉여자금을 투자하고 있습니다. 유동성 위험 분석에서는 당사의 금융부채를 계약상 만기별로 구분하였습니다. 유동성 위험 분석에 포함된 금액은 계약상의 할인되지 않은 현금흐름입니다. 12개월 이내 만기가 도래하는 금액은 현재가치 할인의 효과가 중요하지 않으므로 장부금액과 동일합니다. 2024년말 및 2023년말 현재 당사의 유동성 위험 분석 내역은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 2024년말 1년 미만 1년 ~ 5년 합 계 장부금액 매입채무및기타채무 차입금 리스부채 합 계 (단위 : 천원) 2023년말 1년 미만 1년 ~ 5년 합 계 장부금액 매입채무및기타채무 차입금 리스부채 합 계 (*) 2023년말 현재 당기손익공정가치측정금융부채로 분류된 전환우선주는 유동성위험이 발생하지 않기에 분석 내역에 제외하였습니다. 라. 자본위험 관리 당사의 자본 관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본 비용을 절감하기 위해 최적의 자본 구조를 유지하는 것입니다. 당사는 산업내 다른 기업과 일관되게 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순부채는 총차입금(재무상태표의 장단기차입금 포함)에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 재무상태표의 '자본'에 순부채를 가산한 금액입니다. 2024년말 및 2023년말 현재 자본조달비율은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구분 2024년말 2023년말 총차입금 차감: 현금및현금성자산 순부채 자본총계 총자본 자본조달비율(*) (*) 자본잠식이 발생하여 자본조달비율을 산정하지 아니하였습니다. 마. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래현황 당사는 공시서류 작성기준일 현재 해당사항 없습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요계약 당사는 공시서류 작성기준일 현재 회사의 재무상태에 중요한 영향을 미치는 비경상적인 중요계약이 존재하지 않습니다. 나. 연구개발활동 1.
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연구개발 담당조직 HW 조직은 개발 project의 성격에 따라 조명제품개발, 통신제품개발, 신기능개발로 분리하여 연구 개발을 진행하고 있으며, SW 조직은 네트워크 기술 담당과 응용 및 서비스 담당의 두 조직으로 구성하여 운영하며, SW 개발업무의 특성에 맞춰 공동의 협업에 초점이 맞춰져 운영되고 있습니다. HW 개발 조직과 SW 개발 조직은 CEO와 CTO 가 각각 전담하여 운영하고 있습니다. 이는 당사가 개발한 IoT플랫폼이 SMPS, IC, 완제품 설계, 통신, 네트워크, 임베디드 SW, 서비스용 클라우드 서버 그리고 앱에 이르기까지 광범위한 영역에 걸쳐 다양한 신기술을 도입하고, 부족한 부분은 직접 개발하는 과정에서 임원들의 기술적 전문성을 극대화하고 효율적인 조직 운영을 위함입니다. 연구개발담당조직.jpg 연구개발 담당조직 2. 연구개발비용 (단위 : 천원) 구 분 2022연도 (제11기) 2023연도 (제12기) 2024연도 (제13기) 자산 처리 원재료비 인건비 감가상각비 위탁용역비 기타 경비 소 계 비용 처리 제조원가 판관비 합 계 (매출액 대비 비율) 7. 기타 참고사항 가. 제품, 서비스 등의 고유 상표관리 정책 - 해당사항이 없습니다. 나. 지적재산권 등 번호 구분 내용 권리자 출원일 등록일 적용제품 출원국 특허 발광소자를 이용한 조명장치의 디밍 시스템 당사 밝기조절 모든제품 한국 특허 전류원의 시간지연 기능을 갖는 엘이디 구동회로 당사 투광등, 공장등, 전구, 방등 한국 특허 엘이디 조명 구동회로 당사 투광등, 공장등, 전구, 방등 한국 특허 전원전압 변화 시의 광량 보상 기능을 갖는 엘이디 조명 구동회로 당사 투광등, 공장등, 전구, 방등 한국 특허 이동통신 단말기를 이용한 통신 기능 조명기기의 탐색 시스템 및 이를 이용한 조명기기의 조명 기능 조절 방법 당사 스마트 조명 한국 특허 플리커 저감 기능을 갖는 교류 다이렉트 방식의 LED 구동회로 당사 플리커 Free 제품 한국 특허 캐스코드 구조의 전류원을 갖는 교류 LED 구동회로 당사 투광등, 공장등, 전구, 방등 한국 특허 광 편차의 조정 기능을 갖는 교류 LED 구동회로 당사 투광등, 공장등, 전구, 방등 한국 특허 안정적인 전원 공급이 가능한 교류 LED 구동회로 당사 전구, 투광등 한국 특허 교류 LED 구동회로 당사 전구 한국 특허 교류 LED 구동회로 당사 전구, 투광등 한국 특허 LED 조명용 기판 구조 당사 스마트, IoT 제품 한국 특허 이동통신 단말기를 이용한 무선 조명장치 및 전기전자기기 제어 시스템 당사 스마트, IoT 제품 한국 특허 이동통신 단말기를 이용한 무선 조명장치 및 전기전자기기 제어 시스템 당사 스마트, IoT 제품 한국 특허 색온도 제어를 위한 ＬＥＤ 조명장치 당사 스마트, IoT 제품 한국 특허 이기종 무선 네트워크 기반의 무선통신 디바이스 관리 시스템 당사 스마트, IoT 제품 한국 특허 스마트 조명기기의 조명 등록을 위한 제어 시스템 및 그 방법 당사 스마트, IoT 제품 한국 특허 상용 교류 전원의 주파수를 이용한 ＬＥＤ 조명 제어 장치 당사 스마트, IoT 제품 한국 특허 다채널 디밍 LED 조명 장치 당사 스마트, IoT 제품 한국 특허 전력 시스템 안정성 향상을 위한 부하 제어 방법 및 이를 이용한 장치 당사 등록중 한국 특허 에너지 효율개선 시스템 당사 등록중 한국 특허 스마트 스위치 및 스마트 스위치를 이용한 조명 제어 시스템 당사 등록중 한국 특허 IoT 조명 제어 시스템 및 그 방법 당사 등록중 한국 특허 에어컨 제어 방법 및 이를 이용한 장치 당사 등록중 한국 특허 당사 미국 특허 당사 중국 특허 당사 일본 특허 당사 미국 특허 당사 중국 특허 당사 미국 특허 당사 중국 특허 당사 미국 특허 당사 미국 특허 LED 조명용 기판 구조 당사 등록중 미국 상표 당사 한국 상표 당사 한국 상표 당사 한국 상표 당사 한국 상표 소요리11류 당사 한국 상표 소요리 35류 당사 한국 상표 merlot 9류 당사 한국 상표 당사 한국 상표 당사 한국 상표 당사 한국 상표 메를로 9류 당사
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한국 상표 메를로 11류 당사 한국 상표 메를로 35류 당사 한국 상표 메를로 42류 당사 한국 상표 당사 한국 상표 메를로랩 42류 당사 한국 디자인 천장 직착등(제26류) 당사 한국 디자인 천장 직착등(제26류) 당사 한국 디자인 천장 직착등(제26류) 당사 한국 디자인 천장 직착등(제26류) 당사 한국 디자인 천장 직착등 커버 당사 한국 디자인 조명등 이동용 레일 당사 등록중 한국 디자인 조명용 스위치 당사 등록중 한국 다. 사업영위에 중요한 영향을 미치는 법규 및 규제사항 당사의 사업과 관련하여 일반적인 법규 및 규제사항을 제외하고 당사에 직접적으로 영향을 미치는 법규 및 규제사항은 존재하지 않습니다. 라. 사업영위와 관련하여 환경물질의 매출 또는 환경보호와 관련 규제 준수 여부 및 환경개선설비에 대한 자본지출 계획 공시서류 작성기준일 현재 확정된 투자계획은 없으나, 강화되는 환경 기준 충족 및 환경경영시스템의 강화를 위해 지속적인 개선을 추진할 예정입니다. 마. 시장의 여건 및 영업의 개황 1. 시장의 특성 (가) 당사의 주요 목표시장 당사는 스마트 조명을 보급하여 스마트 빌딩 서비스 중 스마트 조명 서비스를 우선 제공하고, 이후 에어컨, 센서 및 기타 기기를 추가하여 EMS 및 스마트 빌딩 서비스를 제공합니다. 따라서, 스마트 조명이 보급 가능한 시장은 향후 스마트 빌딩 서비스가 제공될 시장과 거의 동일하다고 볼 수 있습니다. 1) 스마트 조명 및 스마트 빌딩 서비스 시장 글로벌.jpg [글로벌 스마트 조명, EMS, 스마트 빌딩 시장 규모] 글로벌 시장조사 기관들에 따르면 스마트 조명시장, 건물 EMS시장, 스마트 빌딩 시장은 ‘24년 기준 각각 95~120억 달러, 379.4 ~ 397억 달러, 316 ~ 1,006억 달러에 이르며, 연평균 성장율(CAGR) 13.8 ~ 20.4%, 10.09 ~ 12.6%, 8.73 ~ 13.34%를 나타낼 것으로 예상됩니다. 이러한 시장 성장의 바탕에는 클라우드, IoT의 보편화와 AI 기술혁신이 있으며, 에너지 요금의 지속적인 상승에 의한 기업의 에너지 효율화와 코로나 이후 급격히 변하고 있는 업무 환경의 변화와 업무 효율화가 핵심 동력입니다. 그러나 이러한 흐름에도 불구하고 글로벌 스마트 빌딩 시장은 다음의 몇 가지 장애요인을 가지고 있습니다. 스마트빌딩.jpg [스마트 빌딩 시장 성장의 장애 요인] 가) 초기 비용 부담 높은 초기 투자 비용: 스마트 빌딩 구축에는 IoT 센서, 자동화 시스템, 데이터 분석 소프트웨어 등 고가의 기술이 필요합니다. 이러한 초기 투자 비용이 높은 것이 시장 진입을 저해하는 주요 원인 중 하나입니다. 나) 인프라 부족 기존 건물의 한계: 많은 기존 건물들이 스마트 기술을 도입하기 위한 인프라가 부족합니다. 기존 건물에 스마트 시스템을 설치하려면 구조적인 변경이 필요할 수 있으며, 이는 시간과 비용이 많이 듭니다. 네트워크 인프라: 고속 인터넷 및 5G 네트워크와 같은 필수 인프라가 일부 지역에서는 아직 충분히 구축되지 않았습니다. 다) 기술 표준화 미비 통합성 부족: 다양한 스마트 빌딩 솔루션들이 통합되지 않아 호환성 문제가 발생할 수 있습니다. 통일된 기술 표준이 부족하여 시스템 간의 원활한 연동이 어렵습니다. 라) 시장 인식 부족 스마트 빌딩에 대한 인식 부족: 일부 건물 관리자 및 소유자들은 스마트 빌딩 기술의 장점과 필요성에 대한 이해가 부족할 수 있습니다. 이러한 인식 부족이 시장 수요를 제한합니다. 마) 규제 및 정책의 미비 정부 지원 부족: 스마트 빌딩 기술 도입을 장려하는 정부의 정책 및 지원이 충분하지 않은 경우가 있습니다. 다른 나라와 비교해 한국의 관련 법규와 인센티브가 상대적으로 부족할 수 있습니다. 복잡한 규제: 건축 및 환경 관련 규제가 복잡하고 까다로워 스마트 빌딩 기술 도입에 걸림돌이 될 수 있습니다. 바) ROI(투자 수익률)에 대한 불확실성 경제적 효과에 대한 불확실성: 스마트 빌딩 기술 도입이 장기적으로 비용 절감과 효율성 향상에 기여할 수 있지만, 초기 투자 대비 얼마나 빠르게 투자 수익을
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얻을 수 있을지에 대한 불확실성이 존재합니다. 사) 기술 격차 및 전문 인력 부족 전문 인력 부족: 스마트 빌딩 기술을 효과적으로 설치하고 운영할 수 있는 전문 인력이 부족합니다. 기술 격차: 최신 기술과 기존 기술 간의 격차가 존재하여 기술 도입이 지연될 수 있습니다. 아) 보안 문제 사이버 보안: 스마트 빌딩 시스템이 해킹이나 데이터 유출 등의 사이버 보안 위협에 노출될 수 있다는 우려가 있습니다. 이러한 보안 문제로 인해 기술 도입에 신중할 수 있습니다. 이러한 요인들이 복합적으로 작용하면서 국내 스마트 빌딩 시장의 성장이 더디게 진행되고 있습니다. 또한, 2022년 국내 신축건물은 총 4만동에 연면적은 75,097,000m2으로 2021년에 비해 1.8% 증가하였습니다. 여기서 다시 가정용을 제외하고, 중소형 건물을 제외하면, 스마트 빌딩을 도입할 만큼의 고층 건물의 수는 더욱 줄어듭니다. 즉 국내 시장은 고가의 스마트 빌딩 시스템이 대량 보급되기에는 시장의 크기가 작다고 볼 수 있습니다. 또한, 기축건물의 경우 특히 높은 초기 비용의 부담, 인프라 부족, 기술의 호환성 미비, ROI에 대한 불확실성으로 인하여 일반적인 스마트 빌딩 서비스를 도입하기에는 명확한 한계가 있습니다. 이러한 시장 상황에서 당사는 자체 무선 네트워크 기술과 가격 경쟁력을 바탕으로 기존의 스마트 빌딩 솔루션이 도입되지 않은 기축 건물에 건물관리, 공조, 조명제어, 보안 기능이 통합된 최신 스마트 빌딩 시스템을 도입하고자 합니다. 이는 당사의 스마트 빌딩 솔루션이 메시 네트워크에 기반한 IoT 조명을 통해 획기적인 가격, 설치의 용이성, 안정적인 성능을 모두 만족시키기 때문에 가능합니다. 그림6.jpg [기축과 신축 모두 도입 가능한 메를로 솔루션] 따라서 당사의 목표시장은, 매년 1.8% 정도에 머물고 있는 신축 건물이 아닌, 전체 건물의 98%에 이르는 기축 건물이며, 이것이 바로 당사가 국내 신축건물 수의 많고 적음에 큰 의미를 두지 않고 국내시장에서도 충분히 스마트 빌딩 사업이 가능함을 자신하는 이유입니다. (나) 수요 변동요인 1) 경기 변동과의 관계 구분 제품 및 서비스 경기 변동과의 상관성 스마트빌딩 시스템 스마트 조명 - 경기변동과 유의적인 상관성은 없으나, 당사의 솔루션은 큰 도입 비용이 필요치 않으므로 불황과 같이 비용 절감이 필요한 시기에 수요가 증대될 가능성이 높음. 네트워크 시스템 - 전력비는 고정비와 변동비의 성격을 동시에 가지고 있기 때문에 호황에는 변동비 절감 수요가 발생하고 불황에는 고정비 절감 수요가 발생할 것으로 예상됨. 실내 자산관리 시스템 - 대기업의 경우 최신 기술의 도입을 통한 운영효율화에 대한 수요가 있기 때문에 경기와 연관성이 높지 않음 - 중소기업의 경우 경기가 활발할 때 신기술 도입에 관심이 높기 때문에 경기에 영향을 받음 기타 스마트 빌딩 서비스용 시스템 기타제품 일반 LED 조명 제품 - 가정용 조명은 주택경기에 민감하여 아파트 대량 입주시 수요가 발생함. - 상업용 조명은 자영업 경기가 활발할 때 수요가 증가하기 때문에 경기가 좋아지면 시장의 판매량이 증가하는 편임. - 사무용 조명은 상대적으로 수명이 길어 빌딩에 한번 보급이 되면 교체시기까지 시간이 많이 필요하므로 경기변동에 직접적인 연관성은 떨어짐. 수요형VPP IoT 시스템을 이용한 계통 주파수제어 : - 계통 주파수 제어의 필요성은 재생 에너지 보급율에 강한 상관관계를 가지며, 2030까지 8.4GW의 유효전력을 재생 에너지로 보급하고자 하는 정부의 정책을 고려하면 시장의 니즈는 지속적으로 높아질 것으로 예상됨. - 경기가 안 좋을수록 별도의 투자 없이 계통 안정화에 참여하여 ESG효과를 얻을 수 있는 당사의 GFDR서비스에 대한 관심이 높아짐 2) 계절적 수요 한편, 당사의 제품(서비스)는 전기료에의 변동에 크게 영향을 받고, 이러한 전기료는 냉반방 수요와 국내 전기 요금 부과방법에 큰 영향을 받는 다음과 같은 계절적인 특성을 띄게 됩니다. 구분 제품 및 서비스 계절적 요인 스마트빌딩 시스템 스마트 조명 - 조명 에너지
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절감 서비스를 통한 전기요금 절감 효과는 여름, 겨울에 효과가 높아짐. 이는 국내 전기요금이 봄, 가을 대비 여름, 겨울철에 높아짐(산업용 요금의 경우 봄가을 대비 여름철 요금은 44%, 겨울철 요금은 38% 정도 높음). - 따라서, 동일한 전력량을 절감하더라도 사용자 측이 느끼는 절약의 효과가 여름, 겨울철에 높음. 네트워크 시스템 실내 자산관리 시스템 - 대기업의 경우 최신 기술의 도입을 연초에 계획하고, 가을 이후에 도입을 하며, 봄~여름에 영업이 이뤄지며, 실제 매출은 여름 ~ 겨울 사이에 일어날 수 있음 기타 스마트 빌딩 서비스용 시스템 기타제품 일반 LED 조명 제품 - 상당수 LED조명은 주로 가을 및 봄철에 수요가 발생함. 이는 가을 이사철과 봄 이사철에 의한 것이 있고, 공공시장의 경우 가을부터 겨울까지 조명 교체 예산을 집중적으로 집행하는 것에도 원인이 있음. 수요형VPP IoT 시스템을 이용한 계통 주파수제어 : - 일반 수요 반응 서비스는 주로 여름에 발령 위기가 발생할 수 있음. 여름의 경우 연간 전력량의 최대치를 사용하는 계절이기 때문이며, 예비력에 민감한 시기인 만큼 실제 급전 상황이 발생할 가능성이 높은 편임. - 그러나 일반 수요 반응 서비스와 달리 GFDR이 가장 필요한 전력계통의 주파수 요동이 가장 심한 계절은 봄가을로써, 이 때는 전력의 수요가 적은 만큼 전력 생산도 줄여야 하므로, 주로 석탄발전소를 끄는데, 이로 인해 석탄발전소가 담당하던 계통 주파수 제어 자원의 양이 급격하게 줄어들기 때문. - 향후 신재생의 발전비중이 20%에 도달할 것으로 예상되는 2030 ~ 2035년 경에는 봄가을에는 전력계통의 불안정으로 인한 수시 정전이 예상되는 바, GFDR과 같은 계통안정화용 보조서비스에 대한 가상발전 보상이 가장 효과가 좋은 시점은 봄가을이 될 것으로 예상됨. (다) 규제환경 당사의 사업과 직접적으로 영향을 미치는 규제환경은 존재하지 않습니다. 다만, 에너지 사업의 경우 탄소중립과 같은 요구되는 환경 관련 규제가 점점 구체적이며 실질적으로 정비되고 있습니다. (2) 시장규모 및 전망 (가) 스마트 조명시장 규모 및 전망 당사의 스마트 조명은 기존의 조명을 100% 대체할 수 있으며, 이후 EMS 및 스마트 빌딩 사업은 당사 스마트 조명이 제공하는 무선 인프라를 사용하기 때문에 기존에 설치된 조명의 개수를 기준으로 당사가 목표로 하는 시장의 1차적인 규모를 파악할 수 있습니다. 당사가 목표로 하는 스마트 조명시장은 크게 다음과 같이 나눌 수 있습니다. 구분 주요 목표 시장 산업용 물류시설(창고), 제조시설 상업용 편의점, 상업용 빌딩 공공기관 학교, 공공기관 가정용 임대주택 1) 물류창고 및 제조시설 기축 대형 빌딩과 물류창고는 소유 기업이 부담하는 에너지 비용 절감과 탄소배출권 확보 측면에서 확실한 효과를 확인하게 되면 일괄 도입이 가능합니다. 따라서, 학교 및 공공기관과 마찬가지로 전체 시장에서 스마트 빌딩 솔루션의 비중이 빠르게 성장할 수 있는 잠재력을 가진 시장입니다. 국내 물류창고의 연면적은 64,565,125㎡ 이며, 공업용 건축물 연면적은 465,148,000m2으로 단순 연면적 기준으로는 대략 7배 차이를 가집니다. 하지만 물류창고는 제조시설과 유사한 형태를 가지면서 동시에 단순 적재물의 관리를 위한 건물로 스마트 빌딩 도입으로 인한 혹시 발생가능한 오동작 리스크는 제조시설에 비해 매우 낮다고 할 수 있습니다. 따라서 물류창고 확산을 통해 제조시설 도입을 위한 시스템 신뢰성을 확보할 수 있습니다. 특히, 물류창고의 경우 전기료에서 조명의 전기료가 차지하는 비중이 높은 편이며, 운영비 절감이 수익에 직결되기 때문에 당사의 에너지 관리 서비스와 매우 잘 맞는 시장이라 할 수 있습니다. 용도별 건축물 현황을 통해 물류창고, 제조시설에 각각 사용중인 조명 수를 추정하면, 물류창고는 투광등은 120만5천개, 기타등 103만3천개가 사용중이며, 제조시설에는 투광등이 1,302만 4천개, 기타등이 744만 2천개가 사용중입니다. 2) 편의점 편의점 시장은 대형마트
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입점규제, 코로나, 1인 가구 확장등의 원인으로 꾸준히 성장중인 시장입니다. 국내 5만 5000개의 가맹점 (편의점 4사 도합 2023년 기준)이 있으며, 폐점 대비 신규 매장 수가 많아서 가맹점은 매년 5,000 점포씩 늘어나고 있습니다. 따라서 초기에는 전체 시장의 5% 정도를 차지하는 신규 가맹점내에서 천천히 성장하는 안정적인 현금창출형 시장일 수 있습니다. 그러나 점유율이 일정 수준을 넘기는 순간 기존 가맹점에도 빠르게 확산되는 시장으로 전환될 수 있습니다. 본사 프랜차이즈 점포 수 총 시장 규모 GS리테일 GS25 348억원 BGF CU 355억원 코리아세븐 세븐일레븐 261억원 이마트 이마트24 132억원 합계 1,096억원 (주1) 편의점에 당사 스마트 빌딩 솔루션 도입 시 조명, 내장고 제어기, 전력 미터기, 센서가 표준 세트를 구성하며, 점포당 예상 평균 도입 비용은 200만원입니다. 3) 상업용 빌딩 2023년 국토교통부 기준 상업용 건물에서 이중 빌딩이 속한 업무시설 건축물 연면적은 181,632,000㎡ 입니다. 여기서 공공업무시설을 제외한 일반업무시설이 업무용 민간 빌딩에 해당합니다. 따라서 일반업무시설은 업무시설 연면적에서 공공업무시설 연면적을 제외하는 방법으로 추정할 수 있으며, 이 경우 일반 업무시설 연면적은 104,051,000㎡ 입니다. 그리고 여기에 사용되는 조명의 수는 1,984만개, 전체 시장 규모는 1조 8천억원의 규모입니다. 4) 공공기관 학교 및 공공기관은 본격적인 도입이 일어나는 경우 빠르게 확산이 가능합니다. 스마트 교실과 같은 스마트 빌딩이 제공가능한 특별한 서비스가 있는 경우 교육청 별 예산여부에 따라 수년내 빠르게 도입이 가능하며, 공공 기관의 경우는 에너지 효율화 같은 국가적 도입 필요여부에 따라 정책적인 도입이 가능합니다. 2023년 국토교통부 기준 국,공유 건축물은 237,091동, 연면적 241,655,135㎡ 를 차지하고 있습니다. 국,공유 건축물에는 청사, 관사, 시도립학교, 도서관 등 용도에 따라 다양한 면적을 가지고 있습니다. 메를로랩 스마트 빌딩 솔루션은 조명이 곧 네트워크 설비가 되고, 초기 도입비용이 조명 도입비용과 크게 차이가 나지 않기 때문에, 건물내 연면적 기준으로 설치될 수 있는 조명의 수를 추정하여 전체 시장규모를 환산할 수 있습니다. 조명의 수는 '연면적 x 유효면적율 ÷ 조명 1개당 면적'으로 계산할 수 있고, 여기서 유효면적율은 국,공유 건축물 연면적에서 사무실등 주요 업무공간이 차지하는 비율을, 조명 1개당 면적은 1개의 조명이 설치되는 면적을 의미합니다. 이러한 방법으로 추정하면 국, 공유 건축물 중 공공업무에 사용되는 연면적은 72,496,540㎡ 이며(업무공간만을 고려하여 전체 면적의 30%를 유효면적으로 가정함), 사용되는 조명은 총 1,318만개입니다.(5.5m2당 1개 조명) 여기에 당사 공공조달 IoT조명의 가격 150,000원을 곱하면 전체 시장 규모는 1조 9,711억 원으로 추정됩니다. 5) 임대주택 현재 국내 임대 주택은 전체 170만호로 볼 수 있으며, 이들 임대주택은 매년 5~8%의 가구에 대해 조명 교체 공사를 합니다. 따라서 가정용 스마트 빌딩 시장은 170만 호의 시장에서 최대 5~8% 만큼 도입이 가능합니다. 이는 더 커지거나 줄어들지 않고 5~8%를 유지할 것이며, 여기서 얼마만큼의 점유율을 높여가느냐가 경쟁이 됩니다. 소유자 가구수 가구당 평균 방 갯수 조명 수 총 시장 규모 지자체지방공사 1,644 억원 LH 6,725 억원 합계 8,369 억원 (주1) 당사의 가정용 솔루션은 조명의 설치를 통해 스마트 홈을 보급하고, 인프라를 확장하는 제품입니다. 따라서 초기 시장 규모는 임대주택용 조명 시장의 규모로 추정할 수 있습니다. 임대주택에 보급중인 당사의 스마트 홈 조명의 기준 가격은 개당 150,000원 입니다. (나) EMS 및 스마트 빌딩 시장 규모 및 전망 글로벌 시장조사 기관들의 통계에 따르면 EMS 시장은 스마트 조명 시장의 대략 3 ~ 4배이고, 스마트 빌딩 시장은 EMS 시장의
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2배를 형성하고 있습니다. 이는 EMS에서 관리하는 건물자원 중 하나가 조명이며, 또 스마트 빌딩이 제공하는 여러 서비스 중 하나가 EMS임을 고려하면 당연합니다. 마찬가지로 국내 시장역시, 당사의 스마트 조명 확산에 따라 건물 EMS시장과 스마트 빌딩 서비스 시장이 형성될 것 이며, 스마트 조명에 에너지 관리 및 기타 스마트 빌딩 서비스 시장이 더해질 것으로 예상합니다. 바. 경쟁 현황 (1) 경쟁 상황 당사는 무선 메시 네트워크 기술을 바탕으로 스마트 조명 시스템을 생산, 판매하고 있으며 이를 기반으로 하는 에너지 관리 서비스 및 스마트 빌딩 서비스를 제공합니다. 스마트 조명을 시작으로 자체 무선 메시 네트워크 기술이 탑재된 통신 모듈과 IOT기기를 시장에 확산시킴과 동시에 에너지 관리 서비스의 확장을 통한 본격적인 사업의 확대가 일어날 것입니다. 즉, 다음과 같이 당사의 메시 통신 모듈을 탑재한 당사의 스마트 조명, 메시 통신 모듈을 탑재한 타사의 스마트 조명 그리고 IOT기기의 확대를 통해 스마트 빌딩 서비스를 위한 통신 인프라가 확장되고, 이를 중심으로 다양한 기기들이 연결되어 EMS 및 스마트 빌딩 서비스를 제공하는 방식으로 성장하게 될 것 입니다. ① 스마트 조명 판매 a ② EMS 서비스 a ③ 스마트 빌딩 서비스 이에 당사는 크게 스마트 조명 시장과 스마트 빌딩 시장에서 타사와 경쟁하고 있으며, 그 내역은 다음과 같습니다. 대분류 소분류 경쟁 형태 진입 장벽 스마트 빌딩 스마트조명 독점 당사의 메시 네트워크 기술은 기존 스마트 조명 기업이 제공하던 유선 기술 기반의 스마트 조명보다 뛰어난 유연성과 확장성을 제공하면서도, 가격은 기존 기술 대비 1/5 ~ 1/10로 절감함. 메시 네트워크 기술은 당사 고유의 기술로 세계 유일의 2,000개 노드의 메시 연결을 구현한 무선기술 또한 스마트 조명 서비스를 제공하기 위한 통신용 허브, 클라우드 온프레미스 서버는 일반 조명기업이 개발하기에는 큰 부담이 되는 기술 건물 EMS 과점 국내 여러 기업들이 EMS서비스를 제공하고 있으나 주로 제어기능은 없이 건물의 전기, 온수, 가스 등의 에너지 사용량을 모니터하고 및 분석을 제공함. 반면에 당사는 스마트 조명의 에너지 제어를 중심으로 에어컨 제어기, 센서 등을 연계하여 건물 에너지 제어 서비스를 제공하고 있으며, 향후 온수, 가스 모니터링 연계를 통해 Zero Energy Building용 BEMS서비스를 제공할 예정 스마트 빌딩 과점 국내 스마트 빌딩 산업은 주로 대형신축 건물 중심으로 크게 4개의 외국계 건물자동화기업의 솔루션이 대부분을 차지하고 있음. (지멘스, 하니웰, 슈나이더일렉트릭, 존슨콘트롤즈) 당사는 고유의 메시 네트워크 기술을 바탕으로 기존 건물자동화 기업들이 공략하지 못하는 기축 건물을 핵심 시장으로 공략하고 있으며, 스마트 조명을 네트워크 인프라로 사용하기 때문에 별도의 네트워크 설비 비용이 필요가 없는 장점을 보유함 (2) 비교우위 사항 당사의 솔루션은, - 자체 메시네트워크의 성능 우위 : 100~200개 노드 (일반표준무선) Vs. 2,000개 노드 (메를로 메시) - 서버를 포함한 자체 솔루션의 제공 : 클라우드 사용시 현장 설치 최소화, 보안이 까다로운 건물을 위한 온프레미스 서버 솔루션 제공 - 탄소중립을 위한 에너지 사업 모델 : 세계 유일의 집단조명을 이용한 Fast-DR(GFDR) 제공 당사는, 위의 3가지 차별화된 기술적, 사업적 방향을 바탕으로 다음의 경쟁 우위를 가져갑니다. (가) 스마트 조명 스마트 빌딩 경쟁사와의 비교 우위 사항 구분 당사 국내기업 글로벌기업 무선 네트워크 기술 세계 최고 수준의 네트워크 성능을 제공하는 메시 네트워크 PLC, DALI, RS485등을 사용한 유선 네트워크 WiFi, Zigbee, BLE, DALI, RS485 등을 사용한 유무선 네트워크 네트워크 설비 - 2,000기기 당 1개 허브 -클라우드 또는 온 프레미스 서버 100기기 당 1개 허브 별도 유선 네트워크 설비 별도 유선 네트워크 공사 현장 서버 100기기 당 1개 허브 별도
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유선 네트워크 설비 별도 유선 네트워크 공사 클라우드 또는 온 프레미스 서버 서비스 자체 서비스 제공 타 IT기업 서비스 연동 기초적 제어 서비스 자체 서비스 제공 타 IT기업 서비스 연동 ESG - 에너지 절약 전문 서비스 - GFDR: 시스템에서 계통 주파수를 모니터링하여 주파수 변동에 따라 전력소모량을 실시간 제어하여 계통 안정화에 참여하는 기능 - 없음 - 에너지 절약 전문 서비스 사. 신규사업 당사가 공시서류 작성기준일 현재 기획 중이거나 개발 중인 신규 사업 분야는 없습니다.
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있습니다. (단위: 천원) 전기말 공정가치 수준 가치평가기법 투입변수 수준3 투입변수 범위 (가중평균) 당기손익-공정가치 측정 금융상품 전환우선주 옵션모델(이항모형) 기초자산가액 행사가액 연환산 주가변동성 무위험이자율 신용위험할인율 33.4 수준 3으로 분류된 공정가치 측정치의 가치평가과정 회사는 수준 3으로 분류된 금융상품에 대하여 외부평가기관의 전문적인 판단에 근거한 합리적인 평가모형과 적절한 추정치를 사용하여 산정한 금액을 공정가치로 보아 평가하고 있습니다. 33.5 수준3으로 분류된 반복적인 공정가치 측정치의 민감도 분석 금융상품의 민감도 분석은 통계적 기법을 이용한 관측 불가능한 투입변수의 변동에 따른 금융상품의 가치 변동에 기초하여 유리한 변동과 불리한 변동으로 구분하여 이루어집니다. 그리고 공정가치가 두 개 이상의 투입변수에 영향을 받는 경우에는 가장 유리하거나 또는 가장 불리한 금액을 바탕으로 산출됩니다. 각 금융상품별 투입변수의 변동에 따른 손익효과에 대한 민감도 분석 결과는 아래와 같습니다. (1) 할인율 변동효과(1%) (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유리한 변동 불리한 변동 유리한 변동 불리한 변동 금융자산 파생금융상품 금융부채 당기손익공정가치측정금융부채 (2) 기초주가 변동효과(1%) (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유리한 변동 불리한 변동 유리한 변동 불리한 변동 금융자산 파생금융상품 금융부채 당기손익공정가치측정금융부채 (3) 주가변동성 변동효과(1%) (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 유리한 변동 불리한 변동 유리한 변동 불리한 변동 금융자산 파생금융상품 금융부채 당기손익공정가치측정금융부채 34. 계속기업의 불확실성 회사의 재무제표는 회사가 계속기업으로서 존속할 것이라는 가정을 전제로 작성되었습니다. 따라서 자산과 부채를 정상적인 영업활동과정을 통하여 장부가액으로 회수하거나 상환할 수 있다는 가정하에 회계처리되었습니다. 그러나, 회사는 당기 영업손실이 4,272백만원, 당기순손실이 6,850백만원 발생하였으며, 당기말 현재 유동부채가 유동자산을 1,744백만원 만큼 초과하고 있습니다. 이러한 상황은 계속기업으로서 그 존속능력에 의문을 제기하고 있습니다.상기 계속기업으로서의 존속문제에 대해 회사는 외부에서 추가 투자금으로 조달할 계획을 가지고 있습니다. 또한 2025년 중 만기 도래하는 금융기관 대출금의 만기연장, IoT제품 매출증대로 인한 매출액 성장도 예상하고 있습니다. 이러한 계획이 잘 이행될 경우 회사의 계속기업 불확실성은 해소될 것으로 전망하고 있습니다.회사의 재무제표 작성의 전제가 된 계속기업가정의 타당성에 대해 의문이 제기되는 상황하에서 부채상환과 기타 자금수요를 위해 필요한 자금조달계획과 안정적인 영업이익 달성을 위한 재무 및 경영개선계획의 성패에 따라 그 타당성이 좌우되는 중요한불확실성이 존재하고 있습니다. 만일 이러한 계획에 차질이 있어서 회사가 계속기업으로서 존속하기 어려운 경우에는 회사의 자산과 부채를 정상적인 영업활동과정을 통하여 장부가액으로 회수하거나상환하지 못할 수도 있습니다. 이와 같은 불확실성의 최종결과로 계속기업가정이 타당하지 않을 경우에 발생될 수도 있는 자산과 부채의 금액 및 분류표시와 관련 손익항목에 대한 수정사항은 재무제표에 반영되어 있지 않습니다. 6. 배당에 관한 사항 가. 회사의 배당정책에 관한 사항 당사는 정관에 의거 주주총회결의를 통하여 배당을 실시하며, 회사의 지속적 성장을 위한 투자 및 주주가치 제고, 현금흐름 상황, 경영환경 등 제반사항을 고려하여 적정수준의 배당을 결정합니다. 나. 배당관련 예측가능성 제공에 관한 사항 1. 정관상 배당절차 개선방안 이행 가부 구분 현황 및 계획 정관상 배당액 결정 기관 이사회 정관상 배당기준일을 배당액 결정 이후로 정할 수 있는지 여부 부 배당절차 개선방안 이행 관련 향후 계획 미정 2. 배당액 확정일 및 배당기준일 지정 현황 구분 결산월 배당여부 배당액확정일 배당기준일 배당 예측가능성제공여부 비고 2024년 12월 X 2024년 12월 31일 X 제13기 2023년 12월 X 2023년
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12월 31일 X 제12기 2022년 12월 X 2022년 12월 31일 X 제11기 3. 기타 참고사항(배당 관련 정관의 내용 등)당사의 정관에 기재된 배당에 관한 사항은 아래와 같습니다. 제56조 (이익배당)① 이익배당은 금전 또는 금전 외의 재산으로 할 수 있다.② 이익의 배당을 주식으로 하는 경우 회사가 종류주식을 발행한 때에는 각각 그와 같은 종류의 주식으로 할 수 있다.③ 제1항의 배당은 매결산기말 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 지급한다.④ 이익배당은 주주총회의 결의로 정한다. 다. 주요배당지표 구 분 주식의 종류 당기 전기 전전기 제13기 제12기 제11기 주당액면가액(원) (연결)당기순이익(백만원) (별도)당기순이익(백만원) (연결)주당순이익(원) 현금배당금총액(백만원) 주식배당금총액(백만원) (연결)현금배당성향(%) 현금배당수익률(%) 주식배당수익률(%) 주당 현금배당금(원) 주당 주식배당(주) 라. 과거 배당 이력 (단위: 회, %) 연속 배당횟수 평균 배당수익률 분기(중간)배당 결산배당 최근 3년간 최근 5년간 주1) 당사의 최근5년간 배당 이력은 없습니다. 7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항 7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적 [지분증권의 발행 등과 관련된 사항] 가. 증자(감자)현황 (기준일 : 2024년 12월 31일 (단위 : 원, 주) 주식발행(감소)일자 발행(감소)형태 발행(감소)한 주식의 내용 종류 수량 주당액면가액 주당발행(감소)가액 비고 2021년 06월 18일 유상증자(제3자배정) 우선주 2021년 06월 26일 유상증자(제3자배정) 우선주 2021년 07월 08일 유상증자(제3자배정) 우선주 2021년 07월 17일 유상증자(제3자배정) 우선주 2021년 10월 20일 전환권행사 보통주 2021년 12월 13일 전환권행사 보통주 2021년 12월 21일 전환권행사 보통주 2021년 12월 22일 전환권행사 보통주 2021년 12월 22일 전환권행사 보통주 2021년 12월 24일 전환권행사 보통주 2021년 12월 24일 전환권행사 보통주 2021년 12월 30일 전환권행사 보통주 2022년 01월 14일 유상증자(제3자배정) 보통주 2022년 01월 14일 유상증자(제3자배정) 보통주 2022년 02월 09일 전환권행사 보통주 2022년 02월 11일 전환권행사 보통주 2022년 02월 12일 유상증자(제3자배정) 보통주 2022년 02월 12일 유상증자(제3자배정) 보통주 2023년 04월 19일 유상증자(제3자배정) 우선주 2023년 05월 12일 유상증자(제3자배정) 우선주 2023년 06월 20일 전환권행사 보통주 2023년 06월 21일 유상증자(제3자배정) 우선주 2023년 07월 01일 유상증자(제3자배정) 우선주 2024년 08월 19일 유상증자(제3자배정) 보통주 2024년 08월 30일 전환권행사 보통주 나. 미상환 전환사채 발행 현황 당사는 본 보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다. 다. 미상환 신주인수권부사채 등 발행현황 당사는 본 보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다. 라. 미상환 전환형 조건부 자본증권 등 발행현황 당사는 본 보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다. [채무증권의 발행 등과 관련된 사항] 채무증권 발행실적 (기준일 : 2024년 12월 31일 (단위 : 원, %) 발행회사 증권종류 발행방법 발행일자 권면(전자등록)총액 이자율 평가등급(평가기관) 만기일 상환여부 주관회사 합 계 기업어음증권 미상환 잔액 (기준일 : 2024년 12월 31일 (단위 : 원) 잔여만기 10일 이하 10일초과30일이하 30일초과90일이하 90일초과180일이하 180일초과1년이하 1년초과2년이하 2년초과3년이하 3년 초과 합 계 미상환 잔액 공모 사모 합계 단기사채 미상환 잔액 (기준일 : 2024년 12월 31일 (단위 : 원) 잔여만기 10일 이하 10일초과30일이하 30일초과90일이하 90일초과180일이하 180일초과1년이하 합 계 발행 한도 잔여 한도 미상환 잔액 공모 사모 합계 회사채 미상환
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잔액 (기준일 : 2024년 12월 31일 (단위 : 원) 잔여만기 1년 이하 1년초과2년이하 2년초과3년이하 3년초과4년이하 4년초과5년이하 5년초과10년이하 10년초과 합 계 미상환 잔액 공모 사모 합계 신종자본증권 미상환 잔액 (기준일 : 2024년 12월 31일 (단위 : 원) 잔여만기 1년 이하 1년초과5년이하 5년초과10년이하 10년초과15년이하 15년초과20년이하 20년초과30년이하 30년초과 합 계 미상환 잔액 공모 사모 합계 조건부자본증권 미상환 잔액 (기준일 : 2024년 12월 31일 (단위 : 원) 잔여만기 1년 이하 1년초과2년이하 2년초과3년이하 3년초과4년이하 4년초과5년이하 5년초과10년이하 10년초과20년이하 20년초과30년이하 30년초과 합 계 미상환 잔액 공모 사모 합계 7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적 가. 공모자금의 사용내역 - 해당사항이 없습니다. 나. 사모자금의 사용내역 (기준일 : 2024년 12월 31일 (단위 : 천원) 구 분 회차 납입일 주요사항보고서의자금사용 계획 실제 자금사용내역 차이발생 사유 등 사용용도 조달금액 내용 금액 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 유상증자(제3자배정) 운영자금 운영자금 전환사채 운영자금 운영자금 다. 미사용자금의 운용내역 - 해당사항이 없습니다. 8. 기타 재무에 관한 사항 가. 재무제표 재작성 등 유의사항 1. 재무제표 재작성- 해당사항이 없습니다.2. 합병, 분할, 자산양수도, 영업양수도에 관한 사항- 해당사항이 없습니다.3. 자산유동화와 관련한 자산매각의 회계처리 및 우발채무 등에 관한 사항- 해당사항이 없습니다.4. 기타 재무제표 이용에 유의하여야 할 사항- 해당사항이 없습니다. 나. 대손충당금 설정 현황 1. 계정과목별 대손충당금 설정내용 (단위 : 천원 ) 구분 계정과목 채권금액 대손충당금 대손충당금설정률 제13기(2024년) 매출채권 제12기(2023년) 매출채권 제11기(2022년) 매출채권 2. 대손충당금 변동현황 (단위 : 천원 ) 구 분 제13기(2024년) 제12기(2023년) 제11기(2022년) 1. 기초 대손충당금 잔액합계 2. 순대손처리액(①-②±③) ① 대손처리액(상각채권액) ② 상각채권회수액 ③ 기타증감액 3. 대손상각비 계상(환입)액 4. 기말 대손충당금 잔액합계 3. 매출채권관련 대손충당금 설정방침 당사는 개별적인 손상사건이 파악된 채권에 대해서는 개별 분석을 통한 회수가능금액을 산정하여 산정된 회수가능액과 장부금액의 차액을 손상차손으로 인식하고 있으며, 손상사건이 개별적으로 파악되지 않은 채권에 대해서는 채권 연체기간에 따른 그룹의 유사한 신용위험특성을 고려하여 일정한 대손율을 적용하여 대손충당금을 인식하고 있습니다. 4. 경과기간별 매출채권잔액 현황 (기준일: 2024년 12월 31일) (단위: 천원) 구 분 개별채권손상 정상 3개월이내 12개월이내 12개월초과 합 계 기대 손실률 총 장부금액 손실충당금 다. 재고자산 현황 등 1. 재고자산 현황 (단위 : 천원 ) 사업부문 계정과목 제13기(2024년) 제12기(2023년) 제11기(2022년) 비고 스마트빌딩시스템, 기타제품 상품 제품 원재료 소 계 총자산대비 재고자산 구성비율(%)[재고자산÷기말자산총계×100] 재고자산회전율(회수)[연환산 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}] 3.70회 2.16 회 3.95 회 2 재고자산의 실사내용(1) 실사일자당사는 매 회계년도 말 기준으로 회계법인의 입회하에 재고실사를 실시하며, 재고조사 기준일인 12월말과 실사일 사이의 변동분에 대해서는 해당기간의
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입/출고 내역을 확인합니다. 분기 및 반기 재고실사는 자체적으로 재고실사를 진행하고 있습니다. 기준일 실사일자 실사장소 실사 입회자 비고 화성 공장 정동회계법인 화성 공장 정동회계법인 화성 공장 삼일회계법인 (2) 재고실사시 전문가의 참여 또는 감사인 등의 입회여부당사는 2025년 01월 03일 재고자산 실사시 외부감사인의 입회하에 실사를 진행하였습니다.(3) 장기체화재고 등 현황재고자산은 취득원가와 순실현가능가치 중 낮은 금액으로 측정하고 있습니다. 재고자산을 순실현가능가치로 감액한 평가손실과 모든 감모손실은 감액이나 감모가 발생한 기간에 비용으로 인식하고 있으며, 재고자산의 순실현가능가치의 상승으로 인한 재고자산평가손실의 환입은 환입이 발생한 기간의 비용으로 인식된 재고자산의 매출원가에서 차감하고 있습니다. (기준일: 2024년 12월 31일) (단위: 천원) 계정과목 취득원가 보유금액 평가손실 기말잔액 비고 상품 제품 원재료 합계 (4) 재고자산의 담보 제공여부 등-해당사항이 없습니다. 라. 수주계약 현황 당사는 민수/관급시장에서 직접적인 영업을 통해 계약을 수주하고 있습니다. 지속적인 수주와 발주로 인한 계획생산을 하고 있습니다. 다만, 당사의 수주 내역은 영업기밀에 해당되어 관련 내용을 공시할 경우 영업에 현저한 손실을 초래할 수 있다고 판단되어 구체적인 공시는 생략합니다.이와는 별도로 전력거래소를 통해 진행되고 있는 주파수 제어를 이용한 Fast-DR은 향후 2025년부터 전력거래소 주파수 보조시장에 참여를 할 것으로 예상되며, 아래 발주중인 IoT 제품들은 현재의 매출인 동시에 향후 에너지 자원화 사업에 활용될 중요한 자원입니다. 마. 공정가치평가 내역 1. 금융상품 종류별 공정가치당분기말 및 전기말 현재 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 장부금액 공정가치 장부금액 공정가치 금융자산 현금및현금성자산(*1) 매출채권(*1) 장기매출채권(*1) 기타금융자산(*1) 소 계 금융부채 매입채무및기타채무(*1) 단기차입금(*1) 장기차입금(*1) 당기손익공정가치측정금융부채 소 계 (*1) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시에서 제외하였습니다. 2. 공정가치 서열체계 공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다. 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의 (조정하지 않은) 공시가격 (수준 1) 수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수 (수준 2) 자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수 (수준 3) (1) 당기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 당기말 수준 3 반복적인 공정가치 측정치 당기손익공정가치측정금융부채 (단위: 천원) 전기말 수준 3 반복적인 공정가치 측정치 당기손익공정가치측정금융부채
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의 사항 당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은 예측정보로서 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대한 당사의 견해를 반영한 것입니다.동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 합리적인 근거나 다양한 가정에 기초하여 성실하게 작성되었지만, 이러한 가정들에는 실제 결과와의 차이를 발생할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인(회사 내부경영 및 외부환경에 관한 요인이포함되어 있으며, 이에 한하지 않음)이 포함되어 있기 때문에 예측정보에 기재한 예상치와 실제 결과 간에는 중요한 차이가 발생할 수 있고 결과적으로 부정확한 것으로판명될 수도 있습니다. 또한 동 예측정보는 동 사업보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이므로, 당사는 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 동 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무가 없으며, 향후 이를 수정할 예정도 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 경영진단 개요 회사의 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여 장부와 관계서류를 열람하고 재무제표및 부속명세서에 대하여도 면밀히 검토확인 하였습니다. 경영활동에 중대한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대하여는 그 내용을 면밀히 파악하고 검토하는 등 적정한 방법으로 회사경영에 대한 내용을 진단 하였습니다. 3. 재무상태 및 영업실적 가.재무상태 (단위 : 천원) 구분 제13기 제12기 증감액 증감비율 [유동자산] [비유동자산] 자산총계 [유동부채] [비유동부채] 부채총계 [자본금] [자본잉여금] [기타자본] [이익잉여금(결손금)] 자본총계 (*)자기자본비율 (*)부채비율 ※제13기 및 비교표시된 제12기 재무제표는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)을 적용하여 작성된 것입니다. (*) 자기자본비율:(자기자본(자본총계)/총자산) × 100 (*) 부채비율: 부채총계/자기자본(자본총계) × 100 - 재무상태 요약 당사의 당기말 자산총계는 4,431백만원으로 전기말 5,274백만원 대비 15.97% 감소하였고, 유동자산은21.58% 감소한 3,292백만원, 비유동자산은 5.92% 증가한 1,140백만원 입니다. 자본총계는 당기말 (1,579)백만원으로 전기말 대비 59.02% 감소하였습니다.당기말 부채총계는 전기말 대비 34.14% 감소한 6,010백만원으로 유동부채는 40.04% 감소한 5,036백만원이며, 비유동부채는 34.15% 증가한 974백만원입니다. 나. 영업실적 (단위 : 천원) 구 분 제13기 제12기 증감액 증감비율 매출액 매출원가 매출총이익 판매비와관리비 영업이익 금융수익 금융원가 기타수익 기타비용 법인세비용차감전계속사업이익 당기순이익 (*) 제13기 및 비교표시된 제12기 재무제표는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)을 적용하여 작성된 것입니다. - 영업실적 요약 2024년 매출액은 4,544백만원으로 전년 대비 70.27% 증가하였습니다. 판매비와관리비는 급여 외 기타비용 증가로 전년 대비 7.67% 증가한 4,347백만원입니다. 영업손실은 -4,272백만원으로 전년대비 1.51% 증가하였습니다. 기타손익은 전년대비 292.87%감소한 -2,577백만원이며, 당기 세전손익은 -6,850백만원을 기록하였습니다. 다.주요경영지표 (단위 : 천원) 구분 산식 제13기 제12기 안전성 비율 유동비율 유동자산/유동부채X100 부채비율 부채총계/자기자본(자본총계)X100 차입금의존도 차입금/총자산X100 이자보상배율 영업이익/이자비용X100 수익성비율 영업이익률 영업이익/매출액X100 매출액 순이익률 당기순이익/매출액X100 총자산 순이익률 당기순이익/자산총계 자기자본 순이익률 당기순이익/자기자본(자본총계)x100 라. 신규 사업 및 중단사업 당사는 본 보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다. 마.경영합리화 당사는 본 보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다. 바.환율변동영향 당기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 10% 변동시 환율변동이