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창업투자회사가 시장에서 경쟁하고 있습니다. 향후 중소 신생기업이 한국경제에 차지하고 있는 부분이 지속적으로 증대되는 만큼, 모험자본을 조달하여 창의적인 중소, 신생기업을 육성하는 벤처캐피탈의 역할은 향후 한국경제에 있어 더욱 중요한 역할을 맡게 될 것으로 예상됩니다.③ 경기변동의 특성중소기업창업투자회사나 창업투자회사가 운용하는 창투펀드 및 PEF는 투자한 벤처기업이 코스피, 코스닥시장에 상장함으로써 얻게 되는 주식매각이익이 영업수익을 결정함에 따라 IPO시장의 시황 변화가 회사의 손익에 크게 영향을 미치게 됩니다. 일반적으로 거시경제지표의 변화가 먼저 주식시장에 영향을 주고 주식시장의 상승 또는 하락이 IPO시장의 활황 또는 침체로 이어지는 사이클을 감안할 때, 벤처캐피탈 산업은 주식시장에 다소 후행하며 IPO시장과는 동일한 방향으로 움직이는 특징을 나타냅니다.④ 경쟁력을 좌우하는 요인 벤처캐피탈 산업은 타 금융업종과 마찬가지로 시장변화에 크게 영향 받으며, 투자로부터 회수까지 이르는 기간이 장기간 소요됨에 따라 자금조달력이 충분하지 않은 경우 유동성 리스크에 노출될 수도 있습니다. 따라서 벤처캐피탈 산업에서는 자금조달능력, 우량 투자대상을 발굴할 수 있는 전문성 및 네트워크, 투자대상의 부실을 최소화할 수 있는 투자심사능력 등이 중요시됩니다. ⑤ 당사의 경쟁우위업계 최대 벤처캐피탈회사인 한국투자파트너스는 1986년 11월 중소기업 창업지원을 목적으로 설립되어 중소기업 창업자에 대한 투자 및 융자와 창업투자조합자금의 관리, 경영지도 등을 주된 영업으로 하고 있으며, '글로벌 벤처캐피탈'로의 진화를 위해 중국에 이어 미국, 이스라엘, 싱가포르 등 해외진출을 활발히 진행하고 있습니다. 2023년 12월 말 현재 총 운용규모는 4.2조원으로 37개의 벤처조합과 10개의 해외펀드(중국 8개, 싱가포르 2개), 12개의 사모투자합자회사(PEF)를 운용하고 있습니다. (7) 액셀러레이터 ① 사업부문 특성액셀러레이터는 '초기창업자 등의 선발 및 투자, 전문보육을 주된 업무로 하는 자로서 관련 법령에 따라 중소기업청장에게 등록한 자'로 정의되어 있으며, 한글명칭은 창업기획자입니다. 즉, 초기창업기업들에게 투자를 통한 자금지원부터 사업의 성공 가능성을 높이기 위한 사업 모델 개발, 홍보, 타 투자자와의 제휴, 시설 및 장소 지원, 경영컨설팅 및 전문가 상담 등 다양한 성장지원을 통한 초기창업기업들의 성장 및 발전을 도모하여 창업활성화와 고용창출, 사회적 가치창출에 기여하고 있습니다. ② 시장현황액셀러레이터(창업기획자) 시초는 2005년 미국 실리콘밸리에서 설립한 와이콤비네이터(Y-combinator)로 알려져있으며, 국내 최초의 액셀러레이터는 2010년에 설립된 프라이머입니다. 스타트업 붐과 함께 액셀러레이터 역할이 대두되면서, 2017년 정부는 민간을 중심으로 초기창업자를 발굴하고 전문적으로 육성하며 초기 투자까지 연계하기 위해 창업기획자(액셀러레이터) 등록 제도를 도입했습니다. 또 벤처투자 촉진에 관한 법률(이하 벤처투자법)에 창업기획자(액셀러레이터)를 초기창업자(사업을 개시한 날부터 3년이 지나지 아니한 자) 등 선발과 투자, 전문 보육을 주 업무로 하는 자로 벤처투자 촉진에 관한 법 제24조 2항에 따라 중소벤처기업부에 등록한 상법상 회사와 민법에 따른 비영리법인으로 정의했습니다. 액셀러레이터는 매년 급증하고 있지만, 실제 제 역할을 하고 있는 곳은 많지 않습니다. 이는 우리나라의 경우 액셀러레이터 등록조건이 까다롭지 않고, 민간 주도형보다 정부지원형 액셀러레이팅 구조에 치우친 경향이 있기 때문입니다. 하지만 대기업들도 액셀러레이터를 설립하는 등 최근 민간주도형 액셀러레이터가 지속적으로 늘어나고 있는 상황입니다.③ 경기변동의 특성액셀러레이터는 기업의 성장 단계에서 초기 단계 투자를 담당하고 있기 때문에, 액셀러레이터 업계의 업황은 후속 투자 단계를 담당하는 벤쳐캐피탈의 업황에 크게 좌우됩니다. 벤쳐캐피탈 업계로의 자금 유입이 활발해져 투자가 늘어날수록 액셀러레이터는 투자한 주식을 높은 수익률로 원활하게 매각할 수
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있으므로 수익률을 극대화시킬 수 있습니다. 또한, 우수한 스타트업 기업의 꾸준한 발굴을 통해 투자한 기업 중 유니콘 기업으로 성장하는 회사가 등장한다면 그 과정에서 수익이 크게 증가할 수도 있습니다. 그러나 시장의 불확실성 증가로 모험 자본이 감소한다면 반대로 투자주식의 매각 지연 등으로 어려움을 겪을 수 있습니다.④ 경쟁력을 좌우하는 요인액셀러레이터 산업에서 경쟁력을 좌우하는 요인은 우수한 스타트업 발굴 능력입니다. 소수의 성공 투자로부터 얻는 높은 수익으로 다수의 투자 손실을 만회하는 비즈니스 구조를 보유하고 있으므로, 얼마나 많은 유니콘 기업을 초기 단계에서 발굴하는지여부가 액셀러레이터의 수익률에 큰 영향을 끼치게 됩니다. 따라서 스타트업의 성장을 지원하기 위해 우수한 보육 프로그램과 입주공간, 투자재원 등도 액셀러레이터의 주요 경쟁요소입니다. ⑤ 당사의 경쟁우위한국투자액셀러레이터는 한국투자금융그룹 내부자금으로 결성된 사회공헌 목적 펀드를 이용하여 내부역량을 우수한 스타트업 발굴에 온전히 집중시킬 수 있습니다. 이를 기반으로 정기적인 기업선발 프로그램을 운영하여 꾸준한 투자활동과 보육활동을 이어가고 있으며 일본, 동남아 등 글로벌 액셀러레이터와 연계하여 스타트업의 해외진출을 적극 지원하고 있습니다. [자본적정성 관련 지표] ① 필요자본대비 자기자본비율 (단위 :백만원,%, %p) 구 분 FY2023 FY2022 증감 자기자본(A) 필요자본(B) 필요자본대비자기자본비율(A/B) 주) 필요자본대비 자기자본비율(금융지주회사감독규정 제 25조 및 시행세칙 별표) ={∑(금융기관별 자기자본 - 자회사 등에 대한 출자액)}/∑금융기관별 필요자본 ② 자회사 등의 자본적정성 현황 구분 회사명 지표명 기준비율 FY2023 FY2022 자회사 한국투자증권 순자본비율 한국투자저축은행 BIS자기자본비율 한국투자캐피탈 조정자기자본비율 한국투자부동산신탁 영업용순자본비율 손자회사 한국투자신탁운용 최소영업자본액대비자기자본비율 한국투자밸류자산운용 최소영업자본액대비자기자본비율 증손회사 한국투자리얼에셋운용 최소영업자본액대비자기자본비율 주) 2018년부터 자산총액 1조원 이상 저축은행은 BIS 자기자본비율 기준비율을 8%로 적용받음 (그 외 저축은행의 기준비율은 7%로 현행과 동일함) [재무건전성 관련 지표] ① 부채비율 (단위: 백만원, %) 구 분 FY2023 FY2022 FY2021 부채(A) 자기자본(B) 부채비율(A/B) 주) K-IFRS 별도기준 ② 원화유동성 비율 (단위: 억원,%) 구분 회사명 FY2023 FY2022 FY2021 원화 유동성자산 원화 유동성부채 원화 유동성비율 원화 유동성자산 원화 유동성부채 원화 유동성비율 원화 유동성자산 원화 유동성부채 원화 유동성비율 지주회사 한국투자금융지주 자회사 한국투자증권 한국투자저축은행 한국투자캐피탈 한국투자부동산신탁 주1) 한국투자금융지주 : 1개월 이하주2) 한국투자증권, 한국투자저축은행, 한국투자캐피탈, 한국투자부동산신탁 : 3개월 이하 ③ 외화유동성 비율 (단위: 억원,%) 구분 회사명 FY2023 FY2022 FY2021 외화 유동성자산 외화 유동성부채 외화 유동성비율 외화 유동성자산 외화 유동성부채 외화 유동성비율 외화 유동성자산 외화 유동성부채 외화 유동성비율 지주회사 한국투자금융지주 해당사항 없음 주) 금융지주회사감독규정 제25조에 의거, 외화유동성비율은 총자산에 대한 외화부채 비율이 1%를 넘지 않는 경우 적용되지 않으므로 당사는 기재 생략함. [자산건전성 관련 지표] ① 자산건전성 현황 (단위: 억원,%,%p) 구분 FY2023 FY2022 증감 총여신 고정이하여신 고정이하여신비율 순고정이하여신 순고정이하여신비율 무수익여신 무수익여신비율 대손충당금적립비율(A/B) 총대손충당금잔액(A) 고정이하여신(B) 주1) 총여신은 무수익여신산정대상 여신합계를 기준으로 작성주2) K-IFRS연결기준 ② 자회사 등의 자산건전성 현황 (단위: %) 회사명 FY2023 FY2022 고정이하 여신비율 순고정이하 여신비율 무수익 여신비율 대손충당금 적립비율 고정이하 여신비율 순고정이하
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여신비율 무수익 여신비율 대손충당금 적립비율 한국투자증권 한국투자저축은행 한국투자캐피탈 한국투자부동산신탁 한국투자파트너스 한국투자프라이빗에쿼티 주1) K-IFRS별도기준주2) 대손충당금 적립비율 = 대손충당금잔액 / 고정이하여신잔액 x 100 [주요 종속회사] 1) 한국투자증권 가. 순자본비율 (단위 : 백만원,%) 구 분 FY2023 FY2022 FY2021 영업용순자본 총위험액 필요유지자기자본 순자본비율 나. 자산부채비율 (단위 : 백만원,%) 구 분 FY2023 FY2022 FY2021 실질자산(A) 실질부채(B) 자산부채비율(A/B) 주1) 자산부채비율 = 실질자산/실질부채 × 100(실질가치 기준)주2) K-IFRS 별도 기준 다. 자산유동화에 관한 사항 - 해당사항 없음 라. 위험관리에 관한 사항 1) 위험관리 조직 및 정책 가) 리스크의 개념 및 리스크관리의 목적 리스크란 미래의 불확실성 때문에 회사에 불리한 결과가 발생할 가능성을 의미하는 것으로 리스크관리를 통해 당면하거나 예상되는 각종 리스크를 체계적으로 통제·관리하여 회사의 재무건전성을 유지함과 동시에 통제 가능한 리스크 범위 내에서 수익을 극대화하여 회사의 지속적인 성장에 기여함을 목적으로 하고 있습니다. 나) 리스크관리조직 및 역할 리스크관리조직은 이사회, 리스크관리위원회, 리스크관리실무위원회, 리스크관리담당임원, 각부문별 리스크 관리지침에서 정한 실무협의회, 리스크관리부서(리스크관리부, 리스크전략부, 리스크공학부, 심사부, 투자관리부)로 구성되어 있으며, 사안의 경중에 따라 상위 리스크관리조직까지 단계적인 승인을 얻도록 되어 있어 유기적인 조직 및 운영체계를 구축하고 있습니다. ① 이사회 이사회는 리스크관리조직의 최상위 기구로 리스크관리위원회 규정 제·개정, 1,000억 초과의 타법인 출자나 투자유가증권 취득·처분 승인, 신사업 승인 등 리스크관리에 중요한 사항을 심의·의결합니다. ② 리스크관리위원회 리스크관리위원회는 대표이사와 이사회에서 선임한 이사로 총 위원의 과반수가 사외이사로 구성되어 있으며, 이사회에서 위임한 사항에 대하여 심의·의결기능을 수행하고 있습니다. 주요 의결사항으로 리스크관리규정 제·개정, 회사 전체한도 규모 설정, 위기상황분석지침의 제정·개정, 일정 규모 이상의 거액 투자 및 인수거래에 대한 승인 등이 있습니다. 또한, 이사회의 주요 의결사항인 1,000억 초과의 타법인 출자나 투자목적 자산 취득 및 처분, 1,000억 초과의 기업신용공여 등을 이사회 의결 전 사전 심의 합니다. ③ 리스크관리실무위원회 리스크관리실무위원회는 리스크관리위원회의 하위 위원회로서 리스크관리위원회에서 위임한 사항에 대하여 심의·의결기능을 수행하고 있습니다. 주요 심의·의결사항으로 적정 재무건전성비율의 설정 및 적정비율 미달시 대응방안, 리스크관리위원회에서 위임한 범위내에서 회사의 리스크한도 및 포지션한도 조정, 부문별 리스크한도 및 포지션한도 배정, 리스크관리규정의 제·개정 및 폐지에 대한 심의, 위기처리방안의 수립·점검 및 개선·신규거래(신상품 등)에 대한 심의, 리스크관리위원회 전결금액 미만의 타법인 출자, 투자목적 자산 취득 및 손실 시 처분, 리스크관리위원회 전결금액 미만의 기업신용공여, 채무부담(간접채무보증, 채무인수 등), 신용파생상품 보장매도, 매입약정, 총액인수, 잔액인수, 5개월 이내 매각이 전제된 LOC(Letter of commitment) 제출, 잔존만기 또는 보유기간 5개월 이내의 단기대출 (자기자본 대비 비율 일정수준 초과 시 리스크관리위원회 의결로 상향) 등이 있습니다. ④ 부문별 실무협의회 장외파생상품과 관련하여 장외파생상품실무협의회에서 제반 리스크 측정 모델 및 평가모형의 설정·변경과 관련된 심의를 진행하고 하고 있습니다. IPO, 유상증자, 기업 신용공여 등 IB업무에 대해서는 리스크관리실무협의회에서 사전적으로 리스크 요인을 점검한 후 상위 의사결정기구의 심의를 받도록 하고 있습니다. ⑤ 리스크관리부 등 리스크관리부서(리스크관리부, 리스크전략부, 리스크공학부, 심사부, 투자관리부)는 위험관리 업무 총괄,
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자산운용 전반 및 재무건전성 관리 등을 수행하며, 현업과 분리되어 업무의 독립성을 확보하고 있으며, 상위 리스크관리 조직을 보좌하는 역할을 수행하고 있습니다. 다) 리스크관리 체계 및 한도관리 리스크관리 기능이 유용하기 위해서는 Front-Middle-Back의 형태로 조직을 구성하여 상호 견제 기능을 수행하여야 하며, 이를 위해서 당사의 리스크관리부서(Middle)는 자산운용부서(Front) 및 결제부서(Back)와 독립되어 존재하고 있습니다. 회사는 2015년부터 규제자본비율 준수 기준을 기존 영업용순자본비율에서 순자본비율관리체계로 전환하여 순자본비율이 100%를 하회하지 않도록 관리하고 있습니다. 회사는 순자본비율 관리를 위하여 부담하여야 할 총위험액 한도를 설정하고, 총위험액 한도 내에서 각 부서별, 상품별, 운용목적별 한도를 배분하여 관리하고 있습니다. 리스크관리부는 현업부서의 Internal system(Wink)뿐 아니라 별도의 RMS (Risk Management System)을 통하여 조직별, 상품별, 전략별 위험 포지션을 측정하고 모니터링 하고 있습니다. 리스크관리부는 운용현황에 대하여 현업부서와 독립적으로 리스크관리(실무)위원 및 경영진에 정기적으로 보고하고 있으며 시장상황에 따른 이슈발생시 수시로 현황에 대하여 보고하고 있습니다. 라) 리스크를 고려한 성과평가 당사는 적절한 리스크관리를 통하여 자산을 효율적으로 운용할 수 있도록 규정 및 업무프로세스를 정립하고 표준화하여 리스크체계를 구축 관리 하고 있으며, 성과평가시 수익만 고려하지 않고 수익을 얻기 위해 사용한 위험에 대하여 비용을 부과하는 방식으로 RAPM (Risk Adjusted Performance Measurement)을 운영하고 있습니다. 당사 RAPM적용 방식은 먼저 상품별로 리스크를 계량화하고 위험에 따른 적정한 Hurdle를 마련한 후, 사용한 위험량을 비용으로 환산하여 수익에서 차감하는 방식입니다. 이러한 방식을 적용함으로써 현업부서에서는 단순히 수익만을 고려하는 것이 아니라, 위험비용을 상쇄하고도 수익이 발생하여야 투자의 실익이 있기 때문에 보다 신중한 투자결정을 하고 있으며, 회사 전체적으로도 자원의 효율적 배분 및 최적수준의 Risk Exposure를 유지·관리할 수 있도록 하고 있습니다. 2) 신용위험관리 가) 개 념 신용리스크란 거래상대방의 경영상태 악화, 신용도 하락 또는 채무 불이행 등으로 회사가 손실을 입게 되거나 기대이익을 상실할 가능성을 말하는 것으로 회사가 보유하고 있는 유가증권 발행기업의 부도, 채무보증, 신용공여, 장외파생상품 거래 등이 있으며, 최근 M 인수금융 및 프로젝트파이낸싱 관련 대출의 증가로 거래상대방 리스크관리의 중요성이 증대되고 있습니다. 나) 관리방법 ① 관리조직 당사는 현업, 리스크관리부서(리스크관리부, 리스크전략부, 리스크공학부, 심사부, 투자관리부), Compliance부, 리스크관리(실무)위원회 등의 신용위험 관리조직을 구성하여 신용위험에 대한 관리를 하고 있습니다. 회사보유 유가증권의 경우 현업은 사내규정에서 정해진 적격거래상대방과 거래를 하고 리스크관리부에서는 보유 유가증권에 대한 모니터링을 하고 있으며, 기준에 따라 리스크관리(실무)위원회 등을 통해 개별 심사를 하고 있습니다. 기업신용공여, 인수금융 및 자기자본 투자 등과 관련된 심사는 심사부에서 검토하고, 투자관리부에서는 투자손실을 최소화하도록 포지션 관리 등 사후관리에 만전을 기하고 있으며, 장외파생상품 거래시에는 사전에 건별로 리스크관리부와 협의하도록 하여 거래상대방 위험을 체계적으로 관리하고 있습니다. 또한 리스크전략부에서는 리스크 요인 발굴, 조기경보체계 운영 및 위기대응에 대한 전략을 수립하고 있습니다. ② 관리체계 리스크관리부서는 「신용리스크관리시행세칙」을 통하여 개별업체별 한도, BBB급 한도, 그룹별 한도 등을 설정하여 등급에 따른 신용공여한도를 관리하고 있으며, 내부등급에 따른 취급가능종목 운영하여 거래상대방에 대한 관리를 강화하고 있습니다. 당사는 신규 거래시는 물론 거래 이후 정기적인 신용파악을
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통하여 신용등급하락 및 특이사항을 모니터링하고 있으며, 인적, 물적보강 등 추가 담보설정가능여부 등을 판단하여 조치함으로써 신용위험노출을 최소화하고 있습니다. 물가 상승에 따른 기준금리 인상 등 금융시장의 변동성이 커지는 상황에서 위험도 높은 산업 등에 대한 신용노출금액을 제한하여 신용리스크관리에 만전을 기하고 있으며, 장외파생상품 거래에 있어서도 상품의 구조 변경 등을 통하여 지속적으로 신용위험을 관리하고 있습니다. 3) 시장위험관리 가) 개 념 시장리스크란 주가·이자율·환율 등 시장상황의 변화에 따라 증권회사가 보유하고 있는 시장성 있는 자산 또는 포트폴리오의 가치가 변동함으로써 발생할 수 있는 손실 가능성을 말합니다. 나) 관리방법 회사의 총 리스크한도 및 상품별·운용부서별 한도를 설정하고, 운용한도의 준수여부 및 운용내역의 파악을 위하여 매일 현황보고서를 작성·관리하며, 상품운용의 적정성 및 한도의 준수여부를 점검하기 위하여 리스크관리부에서 모니터링 하고 있습니다. 리스크공학부에서는 시장리스크 지표 산출 및 전사포지션 스트레스 테스트를 통한 DB 정보 및 평가로직에 대한 정합성을 최신으로 유지하여 위험을 체계적으로 관리하고 있으며, 상품별 위험관리 프로세스는 아래와 같습니다. ① 주식 및 파생상품운용과 관련된 위험관리 - 적정한 상품운용 및 손실한도의 준수여부를 점검 - 파생상품Greek한도 관리, 장외파생상품 헷지 현황 점검② 채권위험관리 - 적정한 상품운용 및 민감도 한도 등의 준수여부를 점검 - 신용등급별 보유금액 및 보유기한을 정하여 등급별 집중도를 방지③ 수익증권위험관리 - 미매각 수익증권 잔고관리 - 실물, 특자펀드 등 수익증권 상품유형 다양화에 따른 위험관리 강화 - 투자한 수익증권에 대한 운용성과 관리④ 외화자산의 관리 - 외화표시 자산은 가능한 헷지 등의 방법을 통하여 위험 관리 - 운용규모·보유포지션의 규모 등을 수시로 분석하여 위험에 대비 4) 유동성위험관리 가) 개 념 유동성리스크란 자산과 부채의 만기 불일치 또는 예상치 못한 자금소요로 유동자금이 부족하게 되어 보유자산의 저가처분으로 손실이 발생하거나, 채무를 적기에 상환할 수 없게 되는 위험을 말합니다. 나) 관리대상 회사의 모든 부내 및 부외 자산과 부채를 관리대상으로 하며, 특히 과도한 환매가 발생할 수 있는 RP, 발행어음 및 미매각수익증권 등 회사의 자금경색을 유발할 수 있는 자금조달 및 운용 부문을 중점 관리대상으로 하고 있습니다. 다) 관리방법 ① 리스크관리부에서 매일 자금의 조달 및 운용현황, 유동성Gap 등을 점검하고, 경영진에게 보고합니다.② RP 판매 현황 등을 매일 점검하여 자산운용의 적정성 및 보유자산의 건전성 여부를 파악하고 있으며, 자금운용시 적정 거래상대방여부 등을 파악하여, 자금회수불능 등의 문제발생 요인을 차단하고 있습니다.③ 회사전체의 유동성 확보차원에서 시중 은행의 Credit Line 확대 등 자금 조달원을 다양화 하고 있습니다.④ 위기상황 발생을 대비하여 즉시 유동화 가능한 상품을 사전에 파악하며, 각각의 위기 상황에 따른 비상대책을 마련하고 있습니다.⑤ 부서별 Cash한도를 부여하여 사용가능 재원을 할당함으로써 체계적인 유동성리스크관리를 시행하고 있습니다. 2) 한국투자저축은행 가. BIS기준 자기자본 비율 (단위 : 백만원,%) 구 분 FY2023 FY2022 FY2021 자기자본(A) 위험가중자산(B) 자기자본비율(A/B) 주) BIS(Bank for International Settlements ; 국제결제은행)기준 자기자본비율 = 자기자본/위험가중자산 ×100 나. 고정이하여신 등 현황 [고정이하여신 증감 현황] (단위 : 백만원,%) FY2023 FY2022 FY2021 고정이하여신잔액 비율 고정이하여신잔액 비율 고정이하여신잔액 비율 [대손충당금] (단위 : 백만원) 구 분 FY2023 FY2022 FY2021 대손충당금 국내분 일 반 특 별 소 계 국외분 일 반 특 별 소 계 합 계 기중대손상각액 [거액고정이하여신 증가업체 현황] (단위 : 백만원) 업체명 FY2023고정이하여신
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잔액 FY2022고정이하여신 잔액 증감 부실화사유 김OO 담보권실행 케OOO 공공기록등재 김OO 강제집행 (주)가OOO 담보권실행 노O 담보권실행 최OO 강제집행 이OO 연체 및 부실징후 김OO 연체 및 부실징후 한OO 강제집행 성OOOO 공공기록등재 (주)지O 강제집행 (주)안OOO 연체 (주)시OOOOO 연체 (주)연OOOOO 연체 (주)이OOO 강제집행 (주)에OOO 연체 (주)더OO 강제집행 케OOOOOOOO 강제집행 공공기록등재 다. 자산유동화에 관한 사항 (1) 자산양도계약 또는 자산신탁계약 : 해당사항 없음(2) 자산관리계약 : 해당사항 없음 라. 최근 3년간 신용등급 평가일 평가대상유가증권 등 평가대상 유가증권의신용등급 평가회사(신용평가등급범위) 평가구분 A0 (안정적) 한국기업평가 본평가 A0 (안정적) 한국기업평가 본평가 A0 (안정적) 한국기업평가 본평가 A0 (안정적) NICE신용평가 본평가 A0 (안정적) 한국기업평가 본평가 마. 기타 중요한 사항 (PF) 대출 >□ 정 의부동산프로젝트대출은 특정 부동산 프로젝트의 사업성을 평가하여 그 사업에서 발생할 미래 현금흐름을 차입원리금의 주된 상환재원으로 하는 여신 상품입니다. PF 관련 리스크관리 규준이 강화됨에 따라 보다 엄격한 사업타당성 검토, 리스크 검토를 통해 상품을 운영하고 있습니다. 참고로 저축은행이 다루는 PF 대출은 시행사가 관련 지자체의 인허가 및 사업승인을 얻은 후 제1금융권으로 저축은행의 대출을 대환하는 브릿지론과 부동산 시공에 필요한 자금까지 지원하는 본PF로 구분합니다.□ 대출 및 연체율 현황- PF대출 건전성 분류 현황 (단위 : 백만원) 구 분 2023.12월말 2022.12월말 2021.12월말 2020.12월말 정 상 요주의 고정 회수의문 추정손실 계 * 작성기준 : 금번 보고서 기준일, 직전연도말, 직전 2개 사업연도말 현황 - PF대출 건전성 및 연체 현황 (단위 : 백만원,%) 구 분 2023.12월말 2022.12월말 2021.12월말 2020.12월말 총 대출금 PF대출 잔액(A) 고정이하(B) 고정이하비율(B/A) 연체율 1개월이하 1개월초과 계 * 연체율은 PF대출금액에 대한 연체금액의 비율임
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II. 이익잉여금처분액 임의적립금 Ⅲ. 차기이월미처분이익잉여금 23. 기타포괄손익누계액 당기와 전기 중 기타포괄손익누계액의 변동내역은 다음과 같습니다. (1) 당기 (단위:천원) 구 분 기초금액 당기증감액 법인세효과 기말금액 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 관련손익 (2) 전기 (단위:천원) 구 분 기초금액 당기증감액 법인세효과 기말금액 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 관련손익 24. 매출 및 매출원가 당기와 전기 중 회사의 매출 및 매출원가의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기 전기 상품매출 제품매출 매출 계 상품매출원가 제품매출원가 매출원가 계 25. 판매비와관리비 당기와 전기 중 판매비와관리비의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 계정과목 당기 전기 급여 퇴직급여 복리후생비 감가상각비 수도광열비 운반비 지급수수료 수선비 기술개발비 여비교통비 접대비 무형자산상각비 판매보증비 기타 합 계 26. 비용의 성격별 분류 당기와 전기 중 발생한 비용의 성격별 분류 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기 전기 재고자산의 변동 원재료 및 부재료, 상품매입액 종업원급여 감가상각비 및 무형자산상각비 지급수수료 운반비 기타비용 매출원가 및 판매비와관리비 계 27. 기타수익 및 기타비용 (1) 당기와 전기 중 기타영업외수익의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 계정과목 당기 전기 임대료수익 유형자산처분이익 잡이익 합 계 (2) 당기와 전기 중 기타영업외비용의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 계정과목 당기 전기 유형자산처분손실 잡손실 합 계 28. 금융수익과 금융비용 (1) 당기와 전기 중 발생한 금융수익의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기 전기 이자수익 배당금수익 당기손익-공정가치측정금융자산평가이익 당기손익-공정가치측정금융자산처분이익 파생상품평가이익 파생상품거래이익 외환차익 외화환산이익 합 계 (2) 당기와 전기 중 발생한 금융비용의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기 전기 이자비용 당기손익-공정가치측정금융자산평가손실 당기손익-공정가치측정금융자산처분손실 파생상품평가손실 외환차손 외화환산손실 합 계 29. 법인세비용 (1) 당기와 전기 중 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기 전기 당기 법인세 등 부담액 일시적차이 등의 발생과 소멸 등으로 인한 이연법인세비용 총법인세효과 당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 법인세비용 법인세비용 (2) 당기와 전기 중 당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 당기법인세와 이연법인세는 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기 전기 당기법인세: -기타포괄손익-공정가치측정금융자산 처분손익 - 보험수리적 손익 당기법인세 소계 이연법인세: -기타포괄손익-공정가치측정금융자산 평가손익 이연법인세 소계 자본에 직접 반영된 법인세비용 (3) 당기와 전기 중 법인세비용과 회계이익의 관계는 다음과 같습니다. (단위:천원) 내 역 당기 전기 법인세비용차감전순이익 적용세율에 따른 세부담액 조정사항 비과세수익의 법인세효과 비공제비용의 법인세효과 세액공제 법인세 추가납부 기타(세율변동효과 등)의 법인세효과 법인세비용 평균유효세율 (4) 당기와 전기 중 이연법인세자산(부채)와 일시적차이 등의 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기 전기 기말 이연법인세부채 기초 이연법인세부채 일시적차이 등의 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용 (5) 당기말 현재 일시적차이의 법인세효과는 당해 일시적차이가 소멸되는 보고기간의 미래예상세율을 적용하여 계산하였는 바, 2024년 이후 실현분에 대해서는 평균유효세율인 20.9%를 적용하여 산정하였습니다. (6) 당기와 전기 중 이연법인세자산(부채)의 변동내역은 다음과 같습니다. ① 당기 (단위:천원) 관련 계정과목 이연법인세자산(부채) 기초금액 당기손익반영 기타포괄손익반영 기말금액 미수수익 미지급비용 판매보증충당부채 감가상각누계액 합병평가차익 기타포괄-당기손익측졍금융자산 수선비 확정급여채무 사외적립자산 확정기여형퇴직급여 파생상품평가 기타
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합 계 ② 전기 (단위:천원) 관련 계정과목 이연법인세자산(부채) 기초금액 당기손익반영 기타포괄손익반영 기말금액 미수수익 미지급비용 판매보증충당부채 감가상각누계액 합병평가차익 기타포괄-당기손익측졍금융자산 수선비 확정급여채무 사외적립자산 확정기여형퇴직급여 파생상품평가 기타 합 계 (7) 당기말과 전기말 현재 상계 전 총액기준에 의한 이연법인세 자산과 이연법인세부채 및 당기법인세부채와 당기법인세자산의 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기말 전기말 이연법인세자산 이연법인세부채 당기법인세부채 당기법인세자산 30. 현금흐름표 (1) 당기 및 전기 중 회사의 현금흐름 가운데 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기 전기 유형자산 취득관련 미지급금 장기차입금의 유동성 대체 임의적립금 적립 건설중인자산의 유형자산 대체 사용권자산의 취득(리스부채의 신규계약) (2) 재무활동에서 생기는 부채의 조정내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구분 당기 전기 리스부채 단기차입금 리스부채 단기차입금 기초 재무활동현금흐름 비현금 변동 기타 환율변동효과 기말 31. 주당이익 (1) 당기와 전기 중 기본주당이익의 산정내역은 다음과 같습니다. (단위:원) 내 역 당기 전기 당기순이익 가중평균유통보통주식수(주)(*) 주당순이익 (*) 가중평균유통보통주식수 (단위:주) 구 분 발행주식수 자기주식수 일수 적수 전기초 전기말 가중평균유통주식수(전기) 당기초 당기말 가중평균유통주식수(당기) (2) 회사는 희석증권이 없으므로 희석주당이익은 기본주당이익과 동일합니다. 32. 특수관계자와의 거래 (1) 당기말 현재 회사와 특수관계에 있는 회사의 내역은 다음과 같습니다. 구 분 회사명 기타 (주)조광 (2) 당기와 전기 중 특수관계자와의 거래 내역과 당기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무내역은 없습니다. (3) 당기와 전기 중 주요경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 내 역 당기 전기 급여 퇴직급여(*) (*)회사의 주요경영진에는 회사의 활동의 계획, 운영, 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 임원들이 포함되어 있습니다. (4) 당기말 현재 특수관계자에게 제공하거나 제공받은 지급보증의 내역은 없습니다. 33. 영업부문 (1) 회사의 부문은 피혁원단을 전문적으로 제조하는 단일 부문으로 구성되어 있습니다. (2) 지역에 대한 정보당기와 전기 중 외부고객이 소재하는 지역별 매출액은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기 전기 국내 해외 합 계 (3) 고객에 대한 정보당기와 전기 중 10%이상 주요고객별 매출액은 다음과 같습니다. (단위:천원) 10%이상 주요고객 당기 전기 (가) (나) (다) (라) 34. 리스 (1) 당기말과 전기말 현재 사용권자산의 구성내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 토지 건물 합계 (2) 당기와 전기 중 사용권자산의 변동은 다음과 같습니다.① 당기 (단위: 천원) 구분 토지 건물 합계 기초 사용권자산의 증가 감가상각비 기말 ② 전기 (단위: 천원) 구분 토지 건물 합계 기초 사용권자산의 증감 감가상각비 기말 (3) 당기 및 전기 중 리스부채의 변동내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 및 당기말 전기 및 전기말 기초 이자비용 증가 지급 기말 재무상태표: - 유동 - 비유동 합계 (4) 당기와 전기 중 당기손익으로 인식한 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 리스부채에 대한 이자비용 소액자산 리스 중 단기리스를 제외한 리스에 관련된 비용 (5) 당기 및 전기 중 현금흐름표에 인식한 금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기 전기 리스의 총 현금유출 내부회계관리제도 감사 또는 검토의견 첨부된 독립된 감사인의 내부회계관리제도 감사보고서는 조광피혁주식회사의 2024년 12월 31일자로 종료되는 회계연도의 재무제표에 대한 감사업무를 수행하고 회사의 내부회계관리제도를 감사한 결과 주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 제8조에 따라 첨부하는 것입니다. 첨부 : 1. 독립된 감사인의
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내부회계관리제도 감사보고서 2. 대표이사 및 내부회계관리자의 내부회계관리제도 운영실태보고서 독립된 감사인의 내부회계관리제도 감사보고서 조광피혁주식회사주주 및 이사회 귀중 내부회계관리제도에 대한 의견거절 내부회계관리제도 의견거절근거 단락에서 기술된 사항의 유의성 때문에 우리는 감사의견의 근거를 제공하는 충분하고 적합한 감사증거를 입수할 수 없었습니다. 따라서 우리는 조광피혁주식회사(이하 "회사")의 내부회계관리제도 효과성에 대한 의견을 표명하지 않습니다. 우리는 또한 대한민국의 회계감사기준에 따라, 회사의 2024년 12월 31일 현재의 재무상태표, 동일로 종료되는 보고기간의 포괄손익계산서, 자본변동표, 현금흐름표 그리고 중요한 회계정책 정보를 포함한 재무제표의 주석을 감사하였으며, 2025년 3월 20일자 감사보고서에서 적정의견을 표명하였습니다. 내부회계관리제도 의견거절근거 우리는 회사로부터 매출거래와 관련하여 거래의 발생사실과 정확성을 확인하는 내부회계관리제도에 대한 설계 및 운영의 효과성 평가에 대한 신뢰성 있는 자료를 완전성있게 제시받지 못하였습니다. 이에 따라 우리는 내부회계관리제도 감사기준에 따른 감사절차를 취하지 못하였습니다. 상기에서 기술된 사항 때문에, 우리는 감사의견의 근거를 제공하는데 충분하고 적합한 감사증거를 입수할 수 없었습니다. 내부회계관리제도에 대한 경영진과 지배기구의 책임 경영진은 효과적인 내부회계관리제도를 설계, 실행 및 유지할 책임이 있으며, 내부회계관리제도 운영실태보고서에 포함된 내부회계관리제도의 효과성에 대한 평가에 책임이 있습니다. 지배기구는 회사의 내부회계관리제도의 감시에 대한 책임이 있습니다. 내부회계관리제도감사에 대한 감사인의 책임 우리의 책임은 대한민국의 회계감사기준에 따라 감사를 수행하고 이를 근거로 회사의 내부회계관리제도에 대한 의견을 표명하는데 있습니다. 그러나 이 감사보고서의 의견거절근거 단락에서 기술된 사항 때문에 감사의견의 근거를 제공하는 충분하고 적합한 감사증거를 입수할 수 없었습니다. 내부회계관리제도의 정의와 고유한계 회사의 내부회계관리제도는 지배기구와 경영진, 그 밖의 다른 직원에 의해 시행되며,한국채택국제회계기준에 따라 신뢰성 있는 재무제표의 작성에 합리적인 확신을 제공하기 위하여 고안된 프로세스입니다. 회사의 내부회계관리제도는 (1) 회사 자산의 거래와 처분을 합리적인 수준으로 정확하고 공정하게 반영하는 기록을 유지하고 (2) 한국채택국제회계기준에 따라 재무제표가 작성되도록 거래가 기록되고, 회사의 경영진과 이사회의 승인에 의해서만 회사의 수입과 지출이 이루어진다는 합리적인 확신을 제공하며 (3) 재무제표에 중요한 영향을 미칠 수 있는 회사 자산의 부적절한 취득, 사용 및 처분을 적시에 예방하고 발견하는 데 합리적인 확신을 제공하는 정책과 절차를포함합니다.내부회계관리제도는 내부회계관리제도의 본질적인 한계로 인하여 재무제표에 대한 중요한 왜곡표시를 발견하거나 예방하지 못할 수 있습니다. 또한, 효과성 평가에 대한 미래기간의 내용을 추정시에는 상황의 변화 혹은 절차나 정책이 준수되지 않음으로써 내부회계관리제도가 부적절하게 되어 미래기간에 대한 평가 및 추정내용이 달라질 위험에 처할 수 있습니다. 서울특별시 서초구 강남대로 221 동 성 회 계 법 인 대 표 이 사 박 창 하 2025년 3월 20일 이 감사보고서는 감사보고서일 현재로 유효한 것입니다. 따라서 감사보고서일 후 이 보고서를 열람하는 시점 사이에 첨부된 회사의 재무제표에 중요한 영향을 미칠 수 있는 사건이나 상황이 발생할 수도 있으며 이로 인하여 이 감사보고서가 수정될 수도 있습니다. 내부회계관리제도 운영실태평가보고서_2024.jpeg 내부회계관리제도 운영실태평가보고서_2024 외부감사 실시내용 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」제18조제3항의 규정에 의하여 외부감사 실시내용을 첨부합니다. 1. 감사대상업무 회 사 명 조광피혁주식회사 감사대상 사업연도 2024년 01월 01일 부터 2024년 12월 31일 까지 2. 감사참여자 구분별 인원수 및 감사시간 (단위 : 명, 시간) 감사참여자 ＼
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인원수 및 시간 품질관리검토자(심리실 등) 감사업무 담당 회계사 전산감사ㆍ세무ㆍ가치평가 등 전문가 건설계약 등수주산업전문가 합계 담당이사(업무수행이사) 등록공인회계사 수습공인회계사 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 당기 전기 투입 인원수 투입시간 분ㆍ반기검토 감사 합계 3. 주요 감사실시내용 구 분 내 역 전반감사계획(감사착수단계) 수행시기 2024년 4월 15~19일 일 주요내용 회사 및 산업에 대한 전반적 이해를 바탕으로 감사위험평가 및 감사절차의 성격, 시기 및 범위 등을 결정 현장감사주요내용 수행시기 투입인원 주요 감사업무 수행내용 상주 비상주 일 명 명 1분기 검토 일 명 명 내부회계관리제도 설계평가 일 명 명 반기 검토 일 명 명 3분기 검토 일 명 명 내부회계관리제도 운영평가 일 명 명 중간감사 일 명 명 기말감사, 내부회계관리제도 운영평가 재고자산실사(입회) 실사(입회)시기 일 실사(입회)장소 청주 공장 실사(입회)대상 재고자산 금융자산실사(입회) 실사(입회)시기 일 실사(입회)장소 서울 사무소 실사(입회)대상 금융자산 외부조회 금융거래조회 O 채권채무조회 O 변호사조회 O 기타조회 타처보관재고자산조회서 지배기구와의커뮤니케이션 커뮤니케이션 횟수 회 수행시기 외부전문가 활용 감사 활용 내용 수행시기 일 4. 감사(감사위원회)와의 커뮤니케이션 구분 일자 참석자 방식 주요 논의 내용 2024년 12월 03일 회사 : 감사, 재무담당이사감사인 : 담당이사 외 1인 서면회의 핵심감사사항에 대한 논의 2024년 12월 19일 회사 : 감사, 재무담당이사감사인 : 담당이사 외 1인 서면회의 계획된 감사범위와 시기의 개요핵심감사사항 선정 및 이유 2024년 12월 26일 회사 : 감사, 재무담당이사감사인 : 담당이사 외 1인 서면회의 재무제표, 내부회계관리제도 미비점 공유 2025년 03월 17일 회사 : 감사, 재무담당이사감사인 : 담당이사 외 1인 서면회의 내부회계관리제도 미비점 공유 2025년 03월 19일 회사 : 감사, 재무담당이사감사인 : 담당이사 외 1인 서면회의 재무제표, 내부회계관리제도 감사 수행결과, 감사종결
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 Car Seat, S/Wheel을 생산하기 위한 피혁원단을 제조하고 있습니다.산업의 특성상 대분분의 원자재를 수입하고 있어 국제 원자재가격 동향에 따라 수익성이 크게 좌우되며 원자재의 가격이 손익에 큰 영향을 미치고 있습니다. 주요 제품의 가격 및 주요 원재료의 가격은 "II.사업의 내용"의 " 2. 주요 제품 및 서비스" 와 "3. 원재료 및 생산설비" 를 참고하여 주시기 바랍니다.상기의 사업의 개요에 요약된 내용의 세부사항 및 포함되지 않은 내용 등은 "II.사업의 내용"의 "2.주요 제품 및 서비스" 부터 "7.기타 참고사항" 까지의 항목에 기재되어 있으며 이를 참고하여 주시기 바랍니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품등의 현황 당사는 가죽원단, Car Seat재단품이 전체 매출액에 98.69%를 차지하고 있으며, 가죽원단 생산시 생기는 부산물 매출액이 0.95%로 구성되어 있습니다. (단위 : 천원) 사업부문 매출유형 품 목 구체적용도 매출액 비율 피혁원단 제품 SEAT외 SEAT용 원단외 제품 부산물 상품 자재등 합계 나. 주요 제품등의 가격변동추이 (단위 : 원) 품 목 제 59 기 제 58 기 제 57 기 피혁원단 (1) 산출기준 제품의 판매가격은 총판매대금을 총판매수량으로 나눈 단순평균 가격입니다.(2) 주요 가격변동원인 주요 원자재 및 부자재의 원활한 공급여부와 수요정도에 따라 가격이 변동합니다. 3. 원재료 및 생산설비 가. 주요 원재료등의 현황 당사는 원재료의 84.4%정도를 수입하고 있으며 대표적인 거래처는 JBS 등이 있습니다. 부재료는 수입이 80.1%를 차지하고 있으며 대표적인 거래처는 BASF 등이 있습니다. (단위 : 백만원) 사업부문 품 목 구체적용도 매입액 비 고. 피혁제품 원재료 원단생산 부재료 나. 주요 원재료등의 가격변동추이 (단위 : 원) 품 목 제 59 기 제 58 기 제 57 기 원 피 약 품 ※자재별 전체금액을 전체수량으로 나눈 단순평균단가입니다. 다. 생산능력 및 생산능력 산출근거 (1) 생산능력 (단위 : 백만원) 사업부문 품 목 사업장 제 59 기 제 58 기 제 57 기 피혁제조 피혁제품 등 청주공장 (2) 생산능력의 산출근거 사업부문 시설능력 일 생산능력 연간작업일수 년 생산능력 비고 피혁제조 4,000매 G/LEATHER *1일 8시간 기준, 주5일제 및 공휴일 제외한 연평균 작업일수 250일 기준,금액은 당기 평균생산단가 적용 라. 생산실적 및 가동률 (1) 생산실적 (단위 : 백만원) 사업부문 품 목 사업소 제 59기 제 58기 제 57기 피혁제조 피혁제품 등 청주공장 (2) 당해 사업연도의 가동률 (단위 : 일) 사업부문 가동가능일수 실제가동일수 평균가동률 피혁제조 마. 생산설비의 현황 등 당사는 가죽제조, 판매와 관련하여 청주공장본사와 서울사무소를 운영하고 있으며, 부수적으로 서울, 경기등에 부동산임대업을 하고 있습니다. [자산항목 : 토지] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비 고 증가 감소 본사외 자가보유 청주 서울 합 계 ※공시지가 : 22,140백만원[자산항목 : 투자부동산-토지] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비 고 증가 감소 본사외 자가보유 서울 경기 합 계 ※공시지가 : 62,090백만원[자산항목 : 건물] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비 고 증가 감소 본사외 자가보유 청주 서울 합 계 [자산항목 : 투자부동산-건물] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비 고 증가 감소 본사외 자가보유 서울 경기 합 계 [자산항목 : 기계장치외] (단위 : 백만원) 사업소 소유형태 소재지 구분 기초장부가액 당기증감 당기상각 기말장부가액 비고 증가 감소 본사외 자가보유 청주 구축물 기계장치 차량운반구 공기구비품 합 계 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 (단위 :
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백만원) 사업부문 매출유형 품 목 제 59 기 제 58 기 제 57 기 피혁 제품 원 단 수 출 내 수 합 계 부산물 수 출 내 수 합 계 상 품 수 출 내 수 합 계 합 계 수 출 내 수 합 계 나. 판매경로 및 판매방법 판매조직은 자동차시트 가죽원단 을 담당하는 두개의 영업팀으로 구성되어 있습니다.판매경로는 완성품업체에게 직접 판매하는 방식과 완성품업체에서 지정하는 OEM업체에 판매하는 방식을 대다수 취하고 있으며, 일부는 도매상 또는 현지 Agent를 통하여 판매하는 방식도 취하고 있습니다.판매방법은 완제품 생산업체로부터 요청되는 제품특성의 원단을 생산하고 있으며, 거래선의 요구에 의한 개발 및 자체 개발한 원단을 생산업체에서 완제품생산에 적합한지를 검사한 후 생산을 하며, 거래선과 당사의 품질부서에서 품질 검사 후 출고를 하고 있습니다. 다. 판매전략 국내시장과 해외시장에서 유행할 제품의 특성과 고유 성질을 갖춘 제품을 개발한 후 브랜드 및 공장에 제품을 제시하여 오더를 받거나 고객의 요청에 의한 신제품을 제작하여 판매량을 증대시키기 위하여 노력하고 있습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 금융상품과 관련하여 회사는 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 회사가 노출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 회사의 위험관리목표, 정책, 위험 평가 및 관리 절차, 그리고 자본관리에 대해 공시하고 있습니다. 가. 신용위험 신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약상의 의무를 이행하지 않아 회사가 재무손실을 입을 위험을 의미합니다. 회사는 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 거래상대방의 재무상태와 신용등급 및 기타사항 등을 파악하여 주기적으로 거래위험을 평가하고 있으며, 최초거래 및 기중거래시에도 각각의 거래처별 거래한도액을 시스템화하여 설정, 관리하고 있습니다. 이에 따라 신용위험은 크게 발생하지않습니다. 또한, 회사는 금융회사에 현금및현금성자산 및 단기금융상품 등을 예치하고 있으며, 회사가 체결하는 금융계약은 내부승인절차를 거친 후 신용등급이 우수한 금융기관을이용하여 거래하고 있고, 이에 따라 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. ① 신용위험에 대한 노출정도 금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 표시하고 있습니다. 당기말과 전기말 현재 신용위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기말 전기말 현금및현금성자산(*1) 매출채권및기타채권 기타금융자산(유동) 기타금융자산(비유동) 합 계 (*1) 금융기관에 예치하지 않고 회사가 보유하고 있는 현금은 신용위험에 대하여 노출되어 있지 않으므로 신용위험에 대한 노출금액에서 제외하였습니다. ② 금융자산의 연체 및 손상에 대한 신용위험 노출 당기말과 전기말 현재 금융자산의 연체 및 손상 여부에 따른 구성내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기말 연체 및 손상되지 않은 금융자산 연체되었으나 손상되지 않은 금융자산 손상된 금융자산 합 계 매출채권및기타채권 미수수익 보증금 합 계 (단위:천원) 구 분 전기말 연체 및 손상되지 않은 금융자산 연체되었으나 손상되지 않은 금융자산 손상된 금융자산 합 계 매출채권및기타채권 보증금 합 계 당기와 전기 중 매출채권및기타채권에 대한 대손충당금의 변동내역은 없습니다. 나. 유동성위험 유동성위험이란 당사가 금융부채에 관련된 의무를 충족하는데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제 현금유출액을 지속적으로 분석, 검토하여 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키면서 유동성위험을 관리하고 있습니다. 당기말과 전기말 현재 비파생금융부채의 계약에 따른 만기분석은 다음과 같습니다. 만기 분석은 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 작성되며, 원금 및 이자의 현금흐름을 포함하고 있습니다. (단위:천원) 구 분 당기말 장부금액 1년 이내 1년 이후 합 계 매입채무 미지급금 리스부채 미지급비용 예수보증금 합 계 (단위:천원) 구 분 전기말 장부금액 1년 이내 1년 이후 합 계 매입채무 미지급금 유동성장기차입금 리스부채 미지급비용
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예수보증금 합 계 다.시장위험 시장위험이란 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다. ① 이자율위험 당기말과 전기말 현재 회사가 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기말 전기말 고정이자율: 유동성장기차입금(차감) 장기차입금(차감) 합 계 회사는 유동자금을 대부분 3개월 이내 및 1년 이내의 고정금리 단기성예금에 예치하고 있으며, 유동성장기차입금도 고정금리로 차입을 하고 있으므로 이자율 변동에 영향을 받지 않습니다. 이에 따라 회사의 경영진은 이자율변동이 금융자산 및 부채의 공정가치 또는 미래현금흐름에 미치는 영향이 중요하지 않다고 판단하고 있습니다. ② 환위험단 기차입금(usance)상환기일 과 외화대금회수기일을 고려하여 외화거래를 운영하고 있기 때문에 환율에 따른 위험을 최소화하고 있습니다. 당사는 경상거래와 관련이 없는 외환거래를 금지하고 있으며, 환위험을 주기적으로 모니터링, 평가 및 관리하고 있습니다. 당기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기말 전기말 USD EUR CNY USD EUR CNY 외화자산: 현금및현금성자산 미수수익 매출채권 외화자산 합계 외화부채: 매입채무 유동성장기차입금 외화부채 합계 당기말과 전기말 현재 다른 변수가 모두 동일하다고 가정할 경우, 각 외화에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 세전손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기 전기 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 USD EUR CNY 합 계 상기 민감도분석은 보고기간말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채를 대상으로 하였습니다. ③ 주가변동위험당사는 자금운영의 방안으로 상장주식에 투자하고 있습니다. 주가변동에 대한 위험을 줄이기 위해 정기적으로 투자종목에 대한 주가를 모니터링하고 있으며, 투자종목에 대한 정기적인 회의를 통해 주가변동위험을 통제하고 있습니다. KOSPI 주가지수의 상승 또는 하락 및 비상장주식의 관련 가격의 상승 또는 하락이 당사의 기타포괄손익(세전)에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다. 이 분석은 다른 변수들은 일정하며 당사가 보유하고 있는 상장주식은 과거 해당 지수와의 상관관계에 따라 움직인다는 가정하에 주가지수가 10% 변동하는 경우를 분석하였고, 비상장주식은 주식가격이 일정하게 10% 변동하는 경우를 가정하여 분석한 것입니다. (단위:천원) 지수 당기 전기 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 KOSPI NYSE 등 비상장주식 합계 라. 자본관리 당사의 자본관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며, 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요할 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다. 보고기간말 현재의 부채비율, 순차입금비율은 다음과 같습니다. (단위:천원) 구 분 당기말 전기말 부채(A) 자본(B) 현금및현금성자산 (C) 차입금(D) 부채비율(A/B) 순차입금비율((D-C)/B)(*) (*) 순차입금비율은 부의 금액으로 산출되어 표기를 생략하였습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가.경영상의 주요계약 등 해당사항 없음 나. 연구개발활동의 개요 및 담당조직 생산본부에 별도로 개발팀을 운영하여 품질향상과 고부가가치 고품질의 신제품개발에 역점을 두고 있으며, 완제품 생산업체와도 긴밀한 협조체계를 이루고 있습니다. 또한 신소재 개발에 박차를 가하고 있으며 피혁에 관한한 세계 최고의 기술력을 배양하기 위해 노력하고 있습니다. 다. 연구개발비용 (단위:천원) 과 목 제59기 제58기 제57기 비 고 원 재 료 비 인 건 비 감 가 상 각 비 위 탁 용 역 비 기 타 연구개발비용 계 회계처리 판매비와 관리비 제조경비 개발비(무형자산) 연구개발비
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/ 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100] 라. 연구개발 실적 ◈ 특허취득 [제0389515호] - 특허의 명칭 : 방수성, 투습성 및 향균성을 가지는 피혁 및 그 제조방법 - 특허 출원일 : 2000년 10월 20일 - 특허 취득일 : 2003년 06월 17일 - 예정사업 : 기능성 신발원단 생산(운동화, 등산화, 캐주얼화용) [제0390621호] - 특허의 명칭 : 원적외선을 방출하는 피혁제조방법 - 특허 출원일 : 2001년 04월 06일 - 특허 취득일 : 2003년 06월 26일 - 예정사업 : 카시트, 핸드백, 신발원단 생산 [제10-0706407호] - 특허의 명칭 : 친환경 저수축 천연가죽의 제조방법 - 특허 출원일 : 2006년 05월 23일 - 특허 취득일 : 2007년 04월 04일 - 예정사업 : 카시트 [10-2018-0172932] -특허의 명칭 : 볼륨 시트 커버 성형 장치 -특허 취득일 : 2020년 11월 17일 - 예정사업 : 카시트[10-2018-0172933] -특허의 명칭 : 볼륨 시트 커버 성형 방법 -특허 취득일 : 2020년 11월 17일 - 예정사업 : 카시트 7. 기타 참고사항 가. 산업의 특성 국내의 피혁산업은 그 특성상 대부분의 원자재를 해외에서 수입하여야 하는 관계로 국제원자재가격 동향에 따라 수익성이 크게 좌우되며 원자재의 가격이 손익에 막대한 영향을 미치고 있습니다. 또한 피혁제품 특성상 완제품 생산시 불량이 발생하면 재생이 불가능하므로 주문자 요청에 의한 생산 및 필요시 주문자 검사후 제품을 인도하고 있으며 주문자의 선택사항을 최대한 반영한 제품을 생산하여 판매하기 위해 노력하고 있습니다. 또한 중국 피혁업체의 급속한 성장이 국내 피혁업체의 위협적인 존재가 되고는 있으나 현재까지 축적해온 피혁제조기술의 우위를 바탕으로 고부가가치 제품을 생산하며 비교우위를 지속시키기 위해 국내의 피혁업체들은 노력을 다하고 있습니다. 나. 산업의 성장성 핸드백, 신발, 자동차등 저고가를 막론하고 천연가죽제품은 인류의 탄생에서부터 현재까지 꾸준히 사랑받고 있으며, 인조가죽기술이 발달되고 있는 현상황에도 불구하고 천연가죽의 우수성은 더욱더 입증되어 각광받고 있습니다. 다. 경기변동의 특성 및 계절성 자동차 가죽원단은 국내외 경제적 환경등 경기변동에 따른 자동차 수요에 민감하게 반응하고 있어서 현재와 같이 불확실한 상황에서는 어려움등이 예상됩니다. 라. 국내외 시장여건 자동차 산업은 경기침체와 전기차의 판매급감으로 내수판매가 부진하였으나 하이브리드 차량의 인기와 수출의 증가로 글로벌 경기 불확실성이 커지는 와중에도 안정적인 실적을 유지하였습니다. 마.지적재산권 보유현황 구분 취득일 제목 근거법령 취득소요인력/기간 상용화 여부및 매출 기여도 기대효과 특허권 볼륨 시트 커버 성형 장치 특허법 4명/3년 상용화 신규 개발 차종 시트, 인테리어, 패션 아이템 등에 양산접목및 상용화 확대를 통한 매출 증대 기여가 예상됨 특허권 볼륨 시트 커버 성형 방법 특허법 4명/3년 상용화 바.관련 법령 또는 정부의 규제 등 당사는 폐기물관리법.대기환경보전법,물환경 보전법 화학물질 관리법,악취관리법, 위험물안전관리법, 산업안전보건법등의 영향을 받습니다.
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의 사항 당사가 본 경영진단의견서에서 미래에 발생할 것으로 예측하여 기재 또는 표시한 내용은 동 의견서 작성시점의 사건 및 재무성과에 대한 회사의 의견을 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래의 경영환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 이러한 가정들은 동 의견서 작성시점의 합리적인 근거에 기초하였지만 외부 환경, 회사 내부경영과 관련된 요인 및 기타 변수로 인하여 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도있습니다. 당사는 동 의견서의 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 이러한 주의문구는 모든 예측정보에 대하여 적용되며, 동 의견서상에서 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 의견서에 기재된 예측정보는 동 의견서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 책임이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 지난해 국내 자동차 시장은 전년대비 약 2.7% 감소한 4,128,437대를 생산하였습니다. 세부적으로 수출은 전년대비 소폭 증가하였으나, 내수는경기부진, 고금리, 높은 가계부채 등으로 인한 소비심리 위축으로 전년대비 약 6.5%나 감소한 1,625,848대 판매의 실적을 기록하였습니다. 특히 당사가 많은 부분을 담당하고 있는 전기차 부분이 화재안전 우려와 충전불편 등으로 전년대비 큰 폭으로 판매가 감소하여 당사 매출이 29%나 감소한 주요 원인이 되었습니다. 다만 올 한해는 인플레이션 완화와 금리인하에 따른 소비심리 개선과 신차효과 등으로 소폭 반등할 것으로 예상하고 있습니다. 지난 한해 당사의 매출은 전년대비 28.7% 감소한 902억원을 기록하였으며, 생산효율 증대 및 경비절감에 노력한 결과 영업이익은 전년대비 13.9% 증가한 72억원을 기록하였습니다. 또한 자산총계는 22.7% 증가한 6,188억원이 되었으며, 부채총계는 전기대비 8% 증가한 754억원을 기록하였습니다. 당사의 부채비율은 13.9%로 재무적 건전성은 최고 수준을 유지하고 있습니다. 당사에서는 작년 한 해 동안 해외주식을 비롯한 우량자산에 적극 투자하여 1,260억원 가까운 이익을 창출하였습니다. 이로 인해 2023년말 창사 이후 처음으로 5천억원을 넘겼던 자산총액이 2024년말 기준 6천억원을 넘어섰습니다. 이는 시장에서 우려하고 있는 당사의 자본배분 정책에 대한 좋은 답변이 될 수 있을 것으로 생각됩니다. 3. 재무상태 및 영업실적 가. 재무상태 자산총계는 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 1,135억 증가와 재고자산 154억 감소 등으로 인하여 전기대비 1,142억 증가한 6,187억입니다.부채총계는 753억으로 전기대비 55억 증가하였습니다. (단위 : 백만원) 구 분 재무상태 2024년 2023년 증감액 증감율(%) 유동자산 비유동자산 [자산총계] 유동부채 비유동부채 [부채총계] [자본총계] 유동비율 부채비율 나. 영업실적 당사의 매출액은 전년대비 28.7% 감소한 902억원을, 영업이익은 전년대비 13.9% 증가한 72억원을 기록하였습니다. (단위 : 백만원) 구 분 영업실적 2024년 2023년 증감액 증감율(%) 매출액 매출원가 매출총이익 판매비와관리비 영업이익 기타영업수익 기타영업비용 금융수익 금융비용 법인세비용차감전순이익 법인세비용 당기순이익 매출총이익율 매출액영업이익율 4. 유동성 및 자금조달과 지출 가. 유동성 (단위 : 백만원) 구분 2024년 2023년 증감액 현금및현금성자산 기타금융자산(유동) 기타포괄-공정가치 금융자산 매입채무및기타채무 단기차입금및유동성장기부채 나. 자금조달 당사의 단기차입금 내역은 다음과 같습니다. (단위:천원) 차입처 내 역 연이자율(%) 2024년 2023년 유동성장기차입금 하나은행 시설대차입금 합 계
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 스마트폰, 태블릿 등 모바일 IT기기에 탑재되는 소형 카메라모듈을 생산/공급하는 CM사업과 IoT기기, 웨어러블 제품에 탑재되는 생체ㆍ바이오 센서모듈을 개발/생산하는 신규사업을 영위하고 있습니다. 지역별로는 인천에 위치한 본사와, 총 2개의 해외생산법인(베트남1개, 중국1개)을 보유하고 있으며, 3개의 종속회사와 2개의 손자회사를 두고 사업을 운영 중입니다. CM사업의 경우 본사에서 마케팅, 원자재 조달, R 주로 담당하고 있으며, 베트남 생산법인(캠시스 베트남)에서 카메라모듈을 양산하여 고객사에 공급하고 있습니다. 중국 생산법인(삼우전자)은 카메라모듈에 필요한 SMT(Surface Mount Technology, 표면실장기술)공정을 하는 법인으로 캠시스 외 중국 현지업체에도 제품 공급중입니다. 신규사업은 본사에서 R 진행하고 있으며 양산 매출발생 시 베트남 생산법인 등을 통해 제품을 생산할 계획입니다. 모바일/IT부품부문의 주요 원자재는 광신호를 영상처리 신호로 전환하는 WAFER, 빛을 센서에 집광 시켜주는 역할을 하는 LENS, 모듈의 회로기판인 PCB 등 입니다. 2024년 누적 매출액은 3,782억원으로 모바일/IT부품 사업부문(CM, 신규사업)에서 발생하며, 주요 매출처는 삼성전자입니다. 2. 주요 제품 및 서비스 주요 제품은 연결회사의 주요 사업부문의 수익성에 중요한 영향을 미치는 제/상품이며, 연결기준으로 작성하였습니다. 가. 주요 제품 등의 현황 (단위: 백만원) 사업부문 매출유형 품 목 구체적용도 주요상표등 제33기매출액(비율) 모바일/IT부품 부문 제품 및 상품 휴대폰카메라모듈,지문인식 모듈 휴대폰 카메라 부품지문인식 부품 CAMMSYS 나. 주요 제품 등의 가격변동추이 (단위: 천원) 품 목 제33기 제32기 제31기 카메라모듈 외 내수 및 수출 (1) 산출기준 - 산출대상 및 선정방법ㆍ매출이 발생하는 모든 제품을 산출대상으로 삼았습니다.ㆍ멀티카메라 모듈의 경우 고객사 제품 모델기준으로 집계했습니다.ㆍ산출방법 : 평균매출단가 (2) 주요 가격변동원인 - 카메라 모듈의 경우 수주 경쟁 및 매분기 단가인하가 되고 있으며, 거래 통화가 달러화로 환율에 따라 가격변동이 발생하고 있습니다. 3. 원재료 및 생산설비 주요 원재료는 연결회사의 주요 사업부문의 수익성에 중요한 영향을 미치는 원/부자재이며, 생산설비 등에 관한 사항은 연결회사의 주요 사업부문의 수익성에 중요한 영향을 미치는 사항을 연결기준으로 작성하였습니다. 가. 주요 원재료 등의 현황 (단위: 백만원) 사업부문 매입유형 품 목 구체적용도 제33기매입액(비율) 주요 매입처 모바일/IT부품부문 원재료 및상품 WAFER 광신호를 영상처리신호로 전환 에스에이엠티, 소니세미컨덕터솔루션코리아 등 LENS 빛을 센서에 집광시켜주는 역활 FPCB FPCB(PCB) 뉴프렉스, SI플렉스 등 기 타 기타 재영솔루텍 등 합 계 (주1) 매입처 중 당사와 특수한 관계를 가진 회사는 없습니다. 나. 주요 원재료 등의 가격변동추이 (단위: 천원) 품 목 제33기 제32기 제31기 WAFER 내수 LENS 내수 FPCB 내수 (1) 산출기준 ㆍ 산출대상 및 선정방법 : 제품생산시 사용되는 원자재중 비중이 큰 품목을 선정ㆍ 산출방법 : 평균매입단가 (2) 주요 가격 변동 원인 ㆍ 내 자 : 공급업체의 경쟁정도ㆍ 외 자 : 환율변동 다. 생산능력 및 생산능력의 산출근거 (1) 생산능력 (단위: 천개) 사업부문 품 목 사업소 제33기 제32기 제31기 모바일/IT부품 부문 휴대폰카메라모듈및 지문인식 모듈 인천베트남 (2) 생산능력의 산출근거 - 산출방법 등ㆍ 산출기준 평균 사내 가동 가능 시간을 기준으로 생산능력을 계산함 ㆍ 산출방법 생산능력 = 분당평균생산수량×평균가동시간×생산투입인원 - 평균가동시간 가동시간 = 생산투입인원×일일 20시간×25일×12개월 라. 생산실적 및 가동률 (1) 생산실적 (단위: 천개) 사업부문 품 목 사업소 제33기 제32기 제31기 모바일/IT부품부문 휴대폰카메라모듈및 지문인식모듈 인천베트남
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(2) 당해 사업연도의 가동률 (단위: 천개, % ) 사업소(사업부문) 당기 생산가능수량 당기 실제 생산수량 평균가동률 모바일/IT부품 마. 생산설비의 현황 등 (단위: 천원) 구 분 기초 취득 처분 감가상각 대체(주1) 환율효과 사업결합을 통한 취득 기말 토지 건물 구축물 기계장치 시설장치 차량운반구 공구와기구 비품 사용권자산 건설중인자산 합 계 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 (단위: 백만원) 사업부문 품 목 제33기 제32기 제31기 모바일/IT부품 부문 휴 대 폰카메라모듈 수 출 내 수 합 계 상품 등 수 출 내 수 합 계 생체바이오 수 출 내 수 합 계 합 계 수 출 내 수 합 계 (주1) 상기 매출실적은 연결기준으로 작성되었으며, 전기차사업부분의 중단영업 분류로 제31기 매출액은 재작성 되었습니다. 나. 판매경로 및 판매방법 등 (1) 판매경로 매출유형 사업부문 구 분 판매 경로 제품/상품 모바일/IT 수 출 직판(주문에 따른 선적) 내 수 BUYER에게 직접공급 (2) 판매방법 및 조건 구분 판매경로 대금회수조건 국내 직접, 간접(대리점)판매 현금/전자어음, 신용카드 수출 직접, 간접(대리점)판매 T/T (3) 영업전략 1) CM사업 - 現 주요 고객사 내 점유율 확대 - 기존 거래처 外 수익성이 확보된 신규거래처 발굴 - OIS 판매 비중 증대를 통한 ASP↑ - 후발 잠재 시장에 대한 생산 현지화 및 로컬 고객 확보 - 비모바일용(드론, AI 카메라 등) 카메라모듈 사업화 2) 신규사업(IT 솔루션/부품/센서모듈 등) - 다양한 바이오 헬스 케어 센서의 초소형 모듈화 통한 웨어러블 제품 사업화 - 모바일 및 비모바일용 생체인식(안면인식, 지문모듈 등) 제품에 대한 국내 및 해외 신규 거래처 발굴 - ODM 수주를 통한 제품 공급 확대 (4) 주요 매출처 모바일/IT부문의 주요 매출처는 삼성전자(해외법인 포함)이며, 연결기준 전체 매출액의 약 96.2%를 차지하고 있습니다. 다. 수주상황 고객사로부터 수주계약 없이 생산제품 주문을 접수하는 발주형식이며, 수주량이 건별로 나뉘어져 있고, 장기간에 걸친 수주형태가 아닌 바 수주상황을 기재하지 않는 것이 적절할 것으로 판단해 수주상황을 기재하지 않습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 가. 신용위험 연결실체는 신용위험을 관리하기 위하여 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를마련하여 운영하고 있습니다. 또한 연결실체는 신규거래처와 계약시 거래처로부터 담보 또는 지급보증을 제공받고 있으며, 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 회수지연 현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다. 금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 나타냅니다. 당기말과 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 현금및현금성자산(시재금 제외) 기타유동금융자산 매출채권및기타채권 합 계 당기말과 전기말 현재 매출채권의 각 지역별 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 국 내 해 외 합 계 나. 유동성위험 당기말 및 전기말 현재 연결실체가 보유한 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다. 금액은 이자지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. (단위: 천원) 구 분 장부금액 계약상현금흐름 6개월이내 6개월~12개월 1~2년 2~5년 5년 초과 매입채무및기타채무 차입금 리스부채 기타금융부채 합 계 (단위: 천원) 구 분 장부금액 계약상현금흐름 6개월이내 6개월~12개월 1~2년 2~5년 5년 초과 매입채무및기타채무 차입금 리스부채 기타금융부채(주1) 합 계 연결실체는 상기 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다. 다. 환위험 1) 환위험에 대한 노출 당기말 및 전기말 현재 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 계정과목 당기말 전기말 USD JPY CNH USD JPY CNH 자산 현금및현금성자산
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당기손익_공정가치측정 금융자산 매출채권및기타채권 자산 합계 부채 매입채무및기타채무 차입금 부채 합계 순외화자산(부채) 합계 당기 및 전기말에 적용된 환율은 다음과 같습니다. (단위: 외화단위당 원) 구 분 평균환율 기말환율 당 기 전 기 당기말 전기말 USD JPY CNH 2) 민감도분석 연결실체는 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당기말 및 전기말 현재 각 외화에 대한 원화환율 10% 변동시 환율변동이 세전손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 10% 상승시 10% 하락시 10% 상승시 10% 하락시 USD JPY CNH 상기 민감도 분석은 당기말 및 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채를 대상으로 하였습니다. 라. 이자율위험 1) 당기말 및 전기말 현재 이자부 금융상품은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 계정과목 당기말 전기말 고정이자율 금융자산 금융부채 변동이자율 금융부채 2) 고정이자율 금융상품의 공정가치 민감도 분석연결실체는 고정이자율 금융상품을 당기손익인식금융상품으로 처리하고 있지 않으며, 이자율스왑과 같은 파생상품을 공정가치위험회피회계의 위험회피수단으로 지정하지 않았습니다. 따라서, 이자율의 변동은 손익에 영향을 주지 않습니다. 3) 변동이자율 금융상품의 현금흐름 민감도 분석당기말 현재 이자율이 100베이시스포인트 변동한다면, 자본과 손익은 증가 또는 감소하였을 것입니다. 이 분석은 환율과 같은 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하며전기에도 동일한 방법으로 분석하였습니다. 구체적인 자본 및 세전손익의 변동금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 100bp 상승시 100bp 하락시 100bp 상승시 100bp 하락시 손익 자본 마. 자본위험관리 연결실체의 자본관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율, 순차입금비율 등의 재무비율을모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다. (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 부채(A) 자본(B) 부채비율(A/B) 바. 파생상품 등 거래현황 당기 재무제표에 반영된 파생상품부채는 1,180백만원으로, 제24회 전환사채의 풋옵션평가금액이 반영되었습니다. ※ 기타 상세내용 등은 'Ⅲ. 재무에 관한 사항' > '3. 연결재무제표 주석' > '19. 기타금융부채'를 참고하시기 바랍니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요계약 등 : 해당 사항 없음. 나. 연구개발 담당조직 연구소 조직도_241231.jpg 연구소 조직도_241231 다. 연구개발비용 (단위 : 천원) 과 목 제33기 제32기 제31기 비 고 원 재 료 비 인 건 비 감 가 상 각 비 기 타 연구개발비용 계 회계처리 판매비와 관리비 제조경비 개발비(무형자산) 연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용계÷당기매출액×100] (주1) 연결기준으로 작성되었으며, 전기차사업부문의 중단영업 분류로 제31기 연구개발비용은 재작성 되었습니다. 라. 연구개발 실적 연구과제명 개발기간 연구내용 기대효과 및 사업적 적용 개발현황 핸드폰용 카메라모듈 전자동 검사장비 개발 - 기존 제품 출하 검사 시, 작업자의 수동검사에 의해 진행된 공정을 자동화 장비의 적용에 따라 1인당 생산성 증대 및 원가절감의 효과 - 특히, 육안으로 수행 하던 공정의 자동화를 통해 균등한 품질향상 및 1인당 생산성의 향상 가능 - 전자동 검사장비를 생산라인에 적용 개발완료 고화소 액체렌즈 자동초점 카메라모듈 개발 - 렌즈간의 거리를 기계적으로 이동시키는 기존방식과 달리 수성액체와 비전도성 유성액체를 밀폐공간에 채워 렌즈 역할을 할 수 있도록 함 - 전압을 이용해 렌즈의 두께를 조절함으로 기계적인 이동 없이 초점거리 조절이 가능해짐 개발완료 360도 웨어러블 카메라 개발 - FF Camera 3ea를 이용한 넥밴드형 웨어러블 360도 카메라 모듈 개발 - 보안용, 산업용 웨어러블 카메라 시장 확대로 인한 매출 증가 기대 -
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화각 180도 이상 카메라 모듈 제조 기술 확보 개발완료 및 양산적용 48M OIS 카메라개발 및 양산 - OIS(Optical Image Stabilization, 광학손떨림보정 액츄에이터)가 적용된 48M 카메라모듈 개발 및 양산 적용 - 고객사 플래그쉽 모델 탑재로 매출 증대 및 고화소 OIS 적용 모델 양산 기술 축적 개발완료 및 양산적용 3D 센싱(TOF) 카메라 모듈 개발 2019년 - 신호를 쏘아서 반사되어 오는 시간을 측정하여 거리 (Depth)를 측정, 증감현실을 구현하는데 필요한 카메라 모듈 개발 - 고객사 플래그쉽 모델 탑재. 개발 능력 기술 축적 개발 완료 Cavity 구조 카메라 모듈 개발 2023년 12월 ~ 2024년 8월 - 부품이 실장되는 부분의 두께를 낮춰 기판 층수는 유지하면서 전체 두께를 줄이는 방식으로 Slim형 카메라 개발 - 고객사 플래그쉽 모델 탑재. Slim화 모듈 제조 기술 확보 개발완료 및 양산적용 AI 카메라 2021년 ~ - AI 알고리즘 가속이 가능한 NPU기반의 AI 카메라 개발 - 다양한 가전 및 IT기기에 특화된 AI 카메라 기술축적 개발 중 드론용 초광각 카메라 개발 2022년 - 드론적용을 위한 DFOV 160° 초광각 카메라 개발 - DFOV 160° 초광각 카메라 양산 개발완료및 양산적용 내시경용 초소형 카메라 개발 2023년 7월 ~ - 초소형 광학계 개발 - Serializer 적용 MIPI Data Cable 전송 개발- Object 거리 1cm Active Align 공정 개발 - 의료용 내시경의 국산화가능 개발 중 200Mp (2억화소) 카메라 개발 2024년 5월~ - 2억 화소 HFOV 160° Lens 광학계 설계- 왜곡보정 (LDC) 기능에 적합한 광학계 설계 보정- 2억 화소 제조/영상 검사 공정 개발 - 2억 화소 카메라 기술 축적- 드론용 카메라 양산 목표 개발 중 개발 중 가전용 UVC 카메라 2024년 4월~ - 2M / 5M 광각 UVC 카메라 개발- 글로벌 셔터 고속 프레임 센서를 이용한 동영상 감지용 UVC 카메라 개발- 네트웍을 이용한 바이너리 업로드 및 관리 시스템 개발 - UVC 카메라 제품 라인업 확보 (어플리케이션 : 가전, 피부미용기 등 다양한 외장, 내장 카메라 적용 가능) 개발 중 AI 알고리즘 개발 2023년 11월~ - 다양한 어플리케이션에 카메라 + AI Model 까지 Vision 카메라 토탈 솔루션 제공 (어플리케이션 : 가전, 리테일, 보안, IP, 출입보안 등) 개발 중 초소형 바이오 헬스 케어 센서 모듈 - 웨어러블/히어러블 디바이스용 초소형바이오 헬스 케어 센서 발굴 및 모듈화 개발 - 웨어러블 및 히어러블 디바이스에 적용가능한 초소형 저전력 체온센서 모듈과 심박센서 모듈개발을 통해 헬스 및 멘탈 케어 시장 등의 신규 시장 진출기반 확보 개발완료 가정용 의료기기 리모컨용 지문모듈 개발 2022년 5월 ~ 2023년 10월 - 가정용 의료기기 리모컨용 지문모듈 개발 - 가정용 의료기기 리모컨에 지문인식 기능을 탑재하여 자동으로 개인 맞춤 설정 기능을 구현한 솔루션으로 가정용 의료기기 시장 진출 개발완료 BM-A 지문 모듈 개발 - 비모바일용 BM-A지문모듈을 개발 및 양산하여 국내 1위 금고업체의 기존 지문모듈 교체 및 확대 적용 - 금고시장 뿐만 아니라 골프장 및 헬스클럽 등 공동장소용 열쇠나 비밀번호 방식의 기존 잠금장치를 사용자 편의와 보안을 강화한 보편적 지문모듈 개발로 금고와 캐비닛 시장등의 비모바일 지문인식 산업 진출 양산중 초음파 및 IR 통합 모듈 개발 - 초음파 및 IR 센서 등을 조합하여 개별 방식의 단점을 상호 보완한 통합 모듈 및 솔루션 개발 - 초음파 및 IR 통합 모듈 기술 내재화를 통한 청소, 물류, 안내 로봇 자율주행 기술 확보 및 시장 진출 개발완료 TWS용 바이오 헬스케어 복합센서 모듈 개발 2022년 6월 ~ 2022년 10월 - 초소형, 초저전력 체온/심박/가속도/근접센서를 활용해 실시간 다이어트 정보와 자세코칭 알고리즘을 내장한 MCU포함 TWS용
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통합모듈 개발 - TWS(True Wireless Stereo)시장의 급성장과 건강 및 다이어트에 대한 관심 증가로 실시간 다이어트 및 자세코칭의 알고리즘이 포함된 바이오 복합센서 MCU 모듈로 차세대 초소형 개인 의료기기 시장 진출 기반 확보- 알고리즘 포함된 PBA 모듈형태로 다양한 개인 및 의료기기 어플리케이션 적용 가능한 솔루션 제공 개발완료 TWS용 헬스케어 전용 PBA모듈 상용화 개발 2023년 5월~ 2024년 10월 - PPG(좌)/체온(우) 기준 MCU/근접/가속센서를 공용으로 피부감지, 자세제어, 심박 알고리즘과 체온 측정이 가능한 헬스케어 전용 모듈 개발 - 헬스케어 관련 알고리즘이 탑재된 PBA모듈의 상용 TWS 이어폰 적용으로 차세대 헬스케어 시장 진출 개발완료및 양산적용 2022년 8월 ~ 2023년 12월 - BLE통신 기반 Smart IoT 물류시장용 전자 물류 스티커 개발 - BLE통신 기반 실시간 배송 트래킹, 물류센터 무인 재고관리 시스템, 고가 제품의 실시간 도난방지에 활용 가능한 전자 물류 스티커개발로 Smart IoT 물류 시스템 시장 진출 개발완료및 양산적용 배터리용 초음파 진단 시스템 연구개발 - 초음파의 특성을 활용한 전기차 배터리의 상태변화와 위험성 사전진단에 대한 비파괴식 연구 개발 - 전기차 배터리 실시간 진단 모듈 혹은 전기차용 배터리 제조시설의 배터리 진단검사 장비 시장 진출 개발완료 4채널 초음파 배터리 진단시스템 연구개발 - 4채널 초음파 배터리 진단 시스템 개발 - 기존 개발완료된 1채널 시스템의 연구개발 성과를 기반으로 채널 확장과 데이터 수집과 필터링을 자동화하는 SW를 추가 개발하여, 고객사 배터리 진단 정확도와 편의성을 향상시키고 데이터 분석시간을 단축시켜 전기차용 배터리 제조시설의 진단검사 장비 시장 진출 개발완료 배터리 상태진단 초음파분석 알고리즘/SW 연구개발 2024년 1월 ~ - 고용량 EV 배터리의 불량, 수명 진단 관련 초음파 신호 분석 알고리즘 개발 - 기존 전압, 전류, 온도 기반 배터리 진단 방식의 한계를 극복하고, 배터리 셀의 물리적인 상태를 초음파 센서를 통해 직접적으로 진단하여 양산 배터리의 양불 검사, 사용 후 배터리의 잔존 수명 평가 등에 활용코자 함 개발중 7. 기타 참고사항 가. 지식재산권 확보현황 보고서 작성기준일 (2024.12.31) 현재 당사가 영위사업과 관련해 확보중인 지식재산권현황은 하기와 같습니다. (단위 : 건) 구분 특허 상표 디자인 총계 출원 등록 총계 나. 환경물질 배출 또는 환경 보호에 관한 사항 당사는 국내 및 해외사업장 현지 법률에서 정하고 있는 각종 제품환경규제와 사업장관리 환경규제를 철저하게 준수하고 있으며, 국제 환경안전보건경영시스템 인증(ISO14001)을 취득하여 법규준수 및 자율관리체제를 강화하고 있습니다. 특히, 당사는 ESG경영(환경보호(Environment), 사회공헌(Social), 지배구조(Governance))을 실천하고, 글로벌 제품환경규제에 체계적으로 대응하기 위해 전담부서를 설치하였으며 이와 관련한 선진 경영시스템 구축을 위해 노력하고 있습니다. 다. 사업부문별 시장여건 및 영업의 개황 당사는 스마트폰 등 각종 ITㆍ모바일기기에 탑재되는 소형의 카메라모듈 및 AI시스템 카메라를 개발 및 생산/공급하는 CM사업과 IoT기기, 웨어러블 제품에 탑재되는 생체ㆍ바이오ㆍ헬스케어 센서모듈을 개발 및 생산/공급하는 신규 사업을 주요 사업으로 하고 있습니다. 구분 주요재화 및 용역 주요 고객정보 모바일/IT 부품부문 CM사업 - 카메라 모듈 및 카메라모듈 원자재(반제품) 삼성전자㈜ 신규사업 - Smart IoT 태그 응용제품 - 웨어러블 응용제품용 헬스케어센서 단품모듈 및 복합 PBA 모듈 - 지문센서모듈 - 초음파 기반 배터리 진단 장치 스마트 IoT 물류 응용제품 제조 업체, 헬스케어 및 피트니스 관련 제품 제조 혹은 서비스 업체, 보안/금융/모바일 업체, 배터리 제조사 및 완성차 업체 [CM사업(카메라모듈 사업)] (1) 산업의 특성 카메라모듈은 렌즈에 들어오는 광신호를
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CMOS이미지센서를 통해 RGB(Red, Green, Blue) 전기신호로 변환하여 화면이나 영상으로 전환해주는 전자 부품으로 스마트폰, 태블릿, PC등 모바일 기기의 핵심 부품입니다. 한편, 가전에 AI를 탑재해 맞춤형 기능을 구현하는 최근 트렌드와 로봇, 모빌리티, 드론 등 신규 산업군이 등장하면서 작고 가벼우며 성능이 뛰어난 소형 카메라모듈의 수요처가 많아지고 있습니다.카메라모듈 제조산업은 대규모 크린룸 시설과 초정밀 공정이 필요하기 때문에 초기 설비투자가 대규모로 이루어져 자금력을 갖춘 기업 외에는 시장진입이 쉽지 않습니다. 또한, 광학기술, 회로설계기술, 패키징 공정기술 등의 고급 기술력이 필요하고, 신뢰도 높은 원자재 업체 발굴에 많은 시간이 소요되기 때문에 진입장벽이 높은 산업군에 속합니다.또한, 스마트폰, 태블릿 등 IT완제품의 중요 부품으로서 제품의 설계 단계부터 공동개발이 이루어지는 특성상, 설계 초기부터 고객사와 협업이 중요하며 대규모 물량을 양산하여 납품할 수 있는 확정된 고객사를 보유하는 것이 본 사업에 중요한 요소입니다. (2) 산업의 성장성 최근 글로벌 스마트폰 시장이 성숙기에 진입하였음에도 불구하고 멀티카메라가 스마트폰 카메라의 트렌드로 자리매김 하면서, 스마트폰 1대당 카메라모듈의 탑재수량은 지속적으로 증가하고 있습니다. 이와 더불어, 카메라모듈의 고화소화와 함께 Auto Focus, 손떨림 보정기능(OIS), 광학줌(Optical Zoom), AR/VR어플리케이션용 특수 부가기능 등의 추가로 카메라모듈 시장의 성장세는 유지될 것으로 전망되고 있습니다. 또한, IoT(사물인터넷), 로봇, 드론 등의 발전으로 非 모바일 영역에서도 소형 카메라모듈에 대한 수요는 지속적으로 증가하고 있으며, 최근 TV, 냉장고, 로봇청소기 등의 생활가전 영역에서도 AI 기능을 수행하기 위한 카메라모듈 탑재에 대한 연구가 진행되어 카메라모듈의 수요는 향후 지속적으로 증가할 것으로 전망됩니다. (3) 경기변동의 특성 카메라모듈사업은 가장 큰 수요처인 스마트폰 전방시장의 경기변화에 따라 민감하게 영향을 받고 있습니다. 전방산업이 호황일 경우, 완제품 수요증가에 따라 고객사의 주문량이 증가하며 불황일 경우에는 완제품 수요감소 및 재고조정 등으로 고객사의 주문량이 감소하는 경향을 띄고 있습니다. (4) 국내외 시장여건 당사의 주력제품의 전방산업인 스마트폰 시장은 코로나19 팬데믹 이후 글로벌 경기침체 등으로 수요부진이 지속되고 있는 상황입니다. 그럼에도 불구하고 당사의 최대 고객사인 삼성전자는 온디바이스(On-device) AI관련 기능 탑재 스마트폰 출시 등으로 2024년말 기준 글로벌 스마트폰 출하량점유율 19%로 1위를 달성(출처 : 카운트포인트리서치)하고 있으며, 향후에도 스마트폰 시장에서의 시장지위는 유지될 것으로 보고 있습니다.스마트폰 카메라모듈은 각 모델별 출하물량이 상이하여 공식적인 시장점유율을 파악하기 어려우나, 당사의 경우 기술과 품질, 물량 면에서 경쟁사 대비 우월한 위치를 점유하고 있습니다.또한, 우수한 기술력과 영업망, 공정의 자동화 및 고객 대응력 등에 상대적으로 비교우위에 있으며 경쟁사로는 삼성전기, 엠씨넥스, 파트론, 파워로직스 등이 있습니다. (5) 회사의 경쟁우위요소 당사는 2003년부터 글로벌 스마트폰 업체인 삼성전자 1차 협력사로서 개발협력관계를 유지해왔으며, 보급형 모델부터 프리미엄급 모델까지 경쟁력 있는 제품 포트폴리오를 갖추고 있습니다. 또한, 최신 공정기술 도입, 공정의 자동화, 주요 검사장비 자체 개발 등을 통해 높은 수준의 품질관리 역량 및 원가경쟁력을 갖추고 있습니다. 당사는 글로벌 스마트폰 카메라모듈 시장에 적극 대응하고자 2018년 베트남 법인에 연구소를 설립한 데 이어, 2021년에는 선행개발관련 조직을 신설하여 최신 기술 트렌드를 반영한 카메라모듈 선행개발을 진행하고 있습니다. 이와 더불어 고객사의 제품개발에 발 빠르게 대응하기 위해 본사인 인천 송도 사옥에 엔지니어링 샘플(ER)라인을 운영하고 있습니다. 스마트폰 고객사 외에 생활가전, 드론, 보안카메라
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등 카메라모듈 탑재 영역을 넓혀 개발 및 양산을 진행하고 있으며, 2023년 2분기부터 양산한 드론용 카메라모듈은 200M 초고화소 모델개발을 진행하고 있습니다. 또한, AI알고리즘이 적용된 NPU기반의 시스템 카메라 관련 개발을 병행하고 있으며, 보안카메라, 의료용 내시경 카메라 등 새로운 영역에 최적화된 카메라개발과 함께 자체 알고리즘 개발을 병행하고 있습니다. (6) 영업 개황 당사는 주력사업인 스마트폰 카메라모듈 시장에서 선도업체로서의 지위를 공고히 하고 있으며, 고객사의 프리미엄급 모델부터 보급형 모델까지 다양한 제품을 수주해 경쟁력 있는 제품 라인업을 구축하고 있습니다. 당사는 고객사 수요 및 카메라모듈 기술 트렌드에 발맞춰 OIS 카메라모듈 등 고화소, 고기능 카메라모듈의 개발 및 양산을 위한 기술력을 확보하고 있으며, 지속적인 원가절감 활동 및 품질강화를 통해 경쟁력을 확보하여 시장지배력을 확대해나갈 계획입니다. 또한, 카메라모듈 관련 신규 매출처 확보를 위해 보안, IoT 기기에 적용되는 시스템 카메라 등을 개발하고 있으며 연내 양산매출 실현을 목표하고 있습니다. [신규사업(신규IT 솔루션/부품/센서모듈 등)] (1) 산업의 특성 및 성장성 ① 스마트 물류산업 '스마트 물류산업'은 인공지능(AI), 정보통신 기술(ICT), 그리고 IoT(사물인터넷) 기술을 적용하여 물류시스템 전반을 자동화하는 것을 의미하며, 이를 통해 비용절감 및 생산성 향상을 기대할 수 있습니다.최근 물류효율화를 위해 3자물류가 트렌드로 떠오르면서 고도화된 스마트 물류 시스템 구축에 대한 필요성이 높아졌으며 이를 구현하기 위해 물품과 시스템간의 통신을 위한 전자 Tag 등 다양한 디바이스에 대한 수요도 늘어나고 있습니다. ② 디지털 헬스케어 산업 '디지털 헬스케어 산업'은 ICT기술을 활용한 맞춤형 건강관리(의료/비의료)서비스 및 관련 기기 등을 포함하고 있으며, 다양한 응용 서비스 창출이 가능한 미래 유망 산업입니다.최근 노령화, 스마트폰과 웨어러블기기 보급 확대 등으로 다수의 스마트 기기를 연동하여 개인의 운동량, 심박수, 체온 등 건강정보의 기반이 되는 기초 데이터를 지속적으로 확보하고, 이를 활용해 체계적인 운동이나 건강관리에 도움을 주는 디지털 헬스케어 서비스가 각광 받고 있습니다. 이러한 소비자 트렌드에 따라, 글로벌 빅테크 기업에서는 헬스케어 정보를 정확하게 인식하기 위한 각종 센서를 탑재하고 있으며, 이와 관련한 수요는 지속적으로 증가할 것으로 전망되고 있습니다. ③ 생체인식 산업 '생체인식 산업'은 지문, 홍채, 안면 등 생체정보를 통해 개개인을 인식하고, 이를 금융, 보안 등의 제품에 적용시키는 산업을 말합니다. 이 중 지문인식 모듈은 타 생체인식 방식보다 상대적으로 가격 경쟁력과 완성도가 높아 모바일 및 금고, 도어락 등 다양한 제품군에 폭 넓게 사용될 것으로 보고 있습니다. (2) 경기변동의 특성 스마트 IoT Tag는 제조업 경기에 직접적 영향을 받을 수 있으며, 디지털 헬스케어 센서모듈 및 PBA모듈은 디지털 헬스케어 기기 등 전방시장 경기변화에 따라 영향을 받습니다. (3) 국내외 시장여건 및 영업 개황 ① 스마트 물류 당사가 개발하여 적용 가능한 BLE기반의 스마트 IoT Tag 제품군은 상품에 부착되어 물류 시스템과 직접 통신하며 데이터를 집계하기 때문에 바코드 스캔절차를 생략 할 수 있어 인건비 절감과 물류 프로세스 단순화가 가능합니다.또한, 기존 Tag 제품대비 저전력으로 구동 가능하며, 가격경쟁력을 갖추고 있어 폭넓은 시장확대를 기대할 수 있습니다. 스마트 IoT Tag는 고가 브랜드 제품 등과 같이 생산/물류 이력이 제품 라이프사이클 내내 관리 되어야 하는 제품에 최적화된 솔루션을 제공할 수 있습니다. 당사는 고객사의 스마트 IoT Tag 개발에 주도적 역할을 수행하고 전체 제조공정 셋업을 전담하였으며, 스티커타입 제품은 2024년 하반기 양산을 시작하여 고객사 영업중이며, 추후 코인타입 제품 및 추가 기능을 강화한 모델을 개발할 예정입니다. ② 디지털 헬스케어 체온센서모듈은 국내에는
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2022년 삼성 갤럭시 워치5 모델을 시작으로 관련 어플리케이션과 함께 지속적으로 탑재되고 있으며, 타 브랜드의 스마트 워치에도 활발히 탑재되고 있습니다. 향후 대다수의 웨어러블 기기에 체온측정 기능이 보편화 될 것으로 보고 있으며, 이에 따른 체온센서모듈의 수요도 증가할 것으로 전망됩니다.당사가 상용화한 체온센서모듈의 경우, 기존 제품에 비해 가격경쟁력을 확보하고 있으며, 스마트워치 뿐 아니라 TWS(True Wireless Stereo) 등에 초소형으로 탑재 되었으며, 의료기 인증에서 요구하는 ±0.2도 오차범위의 온도체크가 가능합니다. 또한, 당사는 다양한 헬스케어 센서모듈을 하나의 PBA로 구성하는 복합센서모듈을 개발하고 있습니다. 이러한 복합센서모듈은 MCU와 체온, PPG, 근접, 가속도 센서로 구성되어 있으며, 고객사의 다양한 어플리케이션 동작에 활용할 수 있는 각종 알고리즘까지 내재하고 있어 I2C(Inter-Integrated Circuit)통신 인터페이스 및 당사가 제공하는 프로토콜 스펙을 통해 고객사의 제품에 빠르고 쉽게 적용 가능합니다. 체온센서가 탑재된 고객사의 제품은 양산 중이며 추가 응용제품에 대한 영업을 지속하고 있습니다. ③ 생체인식 기존 양산중인 지문모듈은 다양한 고객사 확보를 위한 꾸준한 영업활동을 지속하고 있으며 중국 저가 모듈의 문제점을 보완한 신규 지문모듈 개발을 진행중입니다. ④ 초음파 배터리 진단솔루션 당사는 초음파관련 보유기술을 바탕으로 새로운 배터리 비파괴 평가 솔루션을 개발한 바 있으며, 글로벌 배터리 업체와 상용화를 위한 테스트 및 데이터 분석을 진행하고 있습니다. 해당 초음파 기반 배터리 진단 장치는 배터리 내부의 물리적 상태 변화를 Guided Wave를 통해 직접 확인하므로 배터리의 상태를 보다 정확하게 파악할 수 있으며, 누적된 데이터의 정밀한 분석을 통해 배터리 상태, 불량, 잔존 수명 등의 이슈를 사전에 예측, 감지할 수 있을 것으로 기대됩니다. 누적된 데이터 분석과 함께 상용화를 위한 고도화된 알고리즘 및 분석데이터의 해석을 위해 산학 컨소시엄을 통해 국책연구과제에도 참여할 예정이며, 관련 기술은 꾸준한 지식재산권 창출을 통해 기술자산화를 진행하고 있습니다. 라. 사업부문의 재무현황 (단위: 천원) 계정과목 제33기 제32기 모바일/IT부품 모바일/IT부품 매출액 영업이익(손실) 세전부문이익(손실) 세후부문이익(손실) (주1) 제32기 재무현황은 전기에 연결 제외된 (주)쎄보모빌리티 등 전기차 사업부문과 관련된 손익을 제외하였습니다.
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 이사의 경영진단 의견서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 당사의 견해를반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다.또한 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 당사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다.당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발행하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보를 기재한 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.결론적으로는 동 이사의 경영진단 의견서상에 당사가 예상한 결과 또는 상황이 실현되거나 당사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다.동 의견서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 당사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 최신화할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요 당사의 경영에 대한 전반적인 사항을 파악하기 위하여 회계장부를 비롯한 관련서류를 열람하고 재무제표 및 부속명세서에 대하여도 검토하였습니다. 경영활동에 중대한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대하여는 적정한 방법으로 당사 경영에 대한 내용을 진단하였습니다. 2024년도 글로벌 경제 침체, 고금리등 대내외적으로 증시 악재 및 경기불황이 지속된 한 해였습니다. 당사는 이러한 대내외여건 속에서 실적회복을 위해 최선의 노력을다했지만, 당사 수주모델의 판매부진 등으로 2024년도 당사 실적은 매출은 3,782억원, 영업손실은 117억원을 기록하였습니다.당사는 올해 처음 선도 수주한 고화소 OIS모델의 성공적인 양산과 현재 추진중인 공정 자동화를 통해 제조 경쟁력을 강화하여 매출회복 및 수익성 극대화를 계속 노력하겠습니다.또한, AI 카메라 솔루션, 스마트 Tag솔루션등 연내 고부가가치 신규사업 아이템의 양산매출 시현을 위해 전력을 다하겠습니다.올해도 불확실한 경영환경이 지속될 것으로 전망되나 매출 회복과 신규사업 아이템의 매출 기여 등으로 실적을 턴 어라운드할 수 있도록 최선을 다하겠습니다. [안정성지표] 구 분 산 식 비 율 제33기 제32기 유동비율 (유동자산/유동부채) X 100 부채비율 (부채총계/자기자본) X 100 차입금의존도 (차입금/총자산) X 100 [수익성지표] 구 분 산 식 비 율 제33기 제32기 매출총이익률 (매출총이익/매출액) X 100 영업이익률 (영업이익/매출액) X 100 당기순이익률 (당기순이익/매출액) X 100 자기자본순이익률 (당기순이익/자기자본) X 100 3. 재무상태 및 영업실적 당사의 지난 2사업연도의 영업실적 및 재산상태에 관한 자료는 다음과 같습니다. 가. 연결재무상태 (단위 : 천원) 구 분 재무상태 증감율(%) 제33기 제32기 [유동자산] ㆍ현금및현금성자산 ㆍ기타금융자산 ㆍ당기손익공정가치측정금융자산 ㆍ매출채권및기타채권 ㆍ기타자산 ㆍ당기법인세자산 ㆍ재고자산 [비유동자산] ㆍ매출채권및기타채권 ㆍ당기손익공정가치측정금융자산 ㆍ유형자산 ㆍ무형자산 ㆍ이연법인세자산 ㆍ기타자산 ㆍ기타금융자산 자산총계 [유동부채] [비유동부채] 부채총계 [지배기업 소유주지분] ㆍ자본금 ㆍ기타불입자본 ㆍ기타자본구성요소 ㆍ결손금 [비지배지분] 자본총계 ※ 상기 제33기, 제32기 요약연결재무상태표는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성 되었으며 감사받은 재무상태표 입니다.※ 제33기(당기)는 주주총회 승인 전 연결재무제표입니다. 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다. 당사의 자산총계는 전년보다 3.7% 감소한 2,511억원으로, 유동자산은 10.5% 감소한 1,394억원, 비유동자산은 6.6% 증가한 1,117억원 입니다. 유동자산의 변동은 매출실적 감소로 현금 및 현금성 자산감소,
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기타유동금융자산 감소가 주된 원인이며 비유동자산의 증가 원인은 유형자산 증가가 주된 원인 입니다. 유동부채는 전년대비 12.6% 감소한 1,341억원이며, 비유동부채는 전년대비 57.8% 증가한 381억원으로 전체 부채총계는 전년에 비해 3.0% 감소한 1,722억원 입니다.유동부채의 감소 원인은 단기차입금 상환이 주된 원인이며 비유동부채의 증가 원인은 장기차입금 증가가 주된 원인 입니다. 당사의 부채비율은 전년대비 4.8%p 증가한 218.4%이며, 이는 당기순손실 증가에 따른 자기자본 감소가 주된 원인 입니다. 유동비율은 전년대비 2.3%p 증가한 103.9%입니다. 나. 영업실적 (단위:천원) 구 분 영업실적 증가율(%) 제33기 제32기 매출액 매출원가 매출총이익 판관비 영업이익(손실) 기타수익 기타비용 금융수익 금융비용 관계기업투자주식관련손실 법인세비용차감전순손실 법인세비용 계속영업당기순손실 중단영업당기순이익 당기순손실 ※ 상기 제33기, 제32기 요약연결손익계산서는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성 되었으며 감사받은 손익계산서 입니다.※ 제33기(당기)는 주주총회 승인 전 연결재무제표입니다. 향후 정기주주총회에서 재무제표 승인 관련 안건이 부결되거나 수정이 발생한 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유 등을 반영할 예정입니다. 당사의 당기 매출액은 3,782억원으로 전년 대비 24.5% 감소 하였으며 매출원가율은전년대비 3.0%p 증가한 96.3% 입니다. 카메라모듈 사업의 경우 전년대비 매출액이 감소하였으며 판매관리비율은 전년대비 1.5%p 증가 하였습니다. [사업부별 손익현황] (단위 : 천원) 계정과목 제33기 제32기 모바일/IT부품 모바일/IT부품 매출액 영업이익(손실) 세전부문이익(손실) 세후부문이익(손실) 사업부분별 주요 내용은 본문 Ⅱ. 사업의 내용 중 1. 사업의 개요 참조하시기 바랍니다. 4. 유동성 및 자금조달과 지출 가. 유동성 2024년 현재 당사의 유동비율은 103.9%로 특별한 상황이 발생하지 않는 한 유동성에 문제가 없다고 판단하고 있으며, 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금계획을 수립하고 지속적으로 분석, 검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를대응시키고 있습니다.당사는 당기말 442억원 의 유동성을 보유하고 있으며 그 구성은 다음과 같습니다. (단위 : 천원) 구 분 제33기 제32기 비 고 현금및현금성자산 유동성 금융기관예치금 합 계 나. 자금조달 실적 (단위: 천원) 구 분 당기말 전기말 유동 비유동 유동 비유동 단기차입금 장기차입금 사채 합 계 (1) 당기말 및 전기말 현재 단기차입금, 유동성차입금 및 유동성장기부채 내역은 다음과 같습니다. (단위: USD, 천원) 구 분 차입처 내역 이자율(%) 환종 당기말 전기말 외화금액 원화금액 외화금액 원화금액 원화단기차입금 IBK기업은행 일반자금대출 KRW KDB산업은행 일반자금대출 KRW 일반자금대출 KRW 일반자금대출 KRW 일반자금대출 KRW 일반자금대출 KRW NH농협은행 일반자금대출 KRW 일반자금대출 KRW 일반자금대출 KRW 일반자금대출 KRW 신한은행 일반자금대출 KRW 하나은행 일반자금대출 KRW (주)쎄보모빌리티 운용자금 KRW 소 계 외화단기차입금 한국수출입은행 수출성장자금대출 USD IBK기업은행(베트남) 일반자금대출 USD 일반자금대출 USD 신한은행(베트남) 일반자금대출 USD 우리은행(베트남) 일반자금대출 USD 소 계 단기차입금 소계 유동성장기차입금 우리은행 일반자금대출 KRW 사채 제24회 전환사채(주1) KRW 제25회 회사채 유동 사채 제26회 회사채 유동 사채 제27회 회사채 유동 사채 제29회 회사채 유동 사채 제31회 회사채 유동 사채 소 계 유동성사채 제20회 회사채 KRW 사채 소계 유동성차입금 및 유동성사채 합계 (주1) 계약상 만기는 2027년이나 투자자의 조기상환권 및 전환권을 고려하여 유동성사채로 분류하였습니다. (2) 당기말 및 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 차입처 내역 이자율(%) 만기일 당기말
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전기말 장기차입금 우리은행 일반자금대출 사채 제28회 회사채 제30회 회사채 제32회 회사채 소 계 장기차입금 및 사채 합계 다. 지급보증내역 (1) 상기 차입금과 관련하여 연결실체가 제공받은 지급보증내역은 다음과 같습니다. (단위: USD, 천원) 차입처 약정한도액 실행금액 보증금액 보증제공자 비 고 한국수출입은행 최대주주 한정근보증 KDB산업은행 최대주주 연대보증 NH농협은행 최대주주 연대보증 최대주주 연대보증 최대주주 연대보증 IBK기업은행 한국무역공사 수출신용보증 한국무역공사 수출신용보증 최대주주 연대보증 신한은행 최대주주 연대보증 최대주주 연대보증 하나은행 최대주주 연대보증 제28회 회사채 최대주주 연대보증 제30회 회사채 최대주주 연대보증 제32회 회사채 최대주주 연대보증 5. 부외거래에 관한 사항 연결재무제표 주석 '35. 우발부채와 약정사항' 참조 하시기 바랍니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 사업보고서 본문 Ⅲ. 재무에 관한 사항 중 3. 연결재무제표 주석과 5. 별도재무제표 주석을 참조 하시기 바랍니다. 나. 환경 및 종업원 등에 관한 사항 당기 중 환경 및 주요 핵심인력 이동사항 등 유의한 변동사항은 없습니다. 다. 법규상의 규제에 관한 사항 해당사항 없습니다. 라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항 사업보고서 본문 Ⅱ. 사업의 내용 중 5. 위험관리 및 파생거래를 참조 하시기 바랍니다.