chaannwooff/Dartdoc huggingface dataset:
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프레임 워크전환 'PC뷰어 베타 서비스' 오픈 2024년 플러터 PC 뷰어 서비스 정식 오픈 7. 기타 참고사항 가. 특허권, 실용실안권, 의장권, 상표권 및 저작권 등 지적재산권 보유현황 당사는 현재 보유 중인 특허 6건, 상표 3건 존재합니다. 감성 태그 기반의 도서평 제공 장치 1건과 자사 앱 '밀리의 서재' 내 큐레이션 서비스로 운영 중인 '완독지수'와 관련한 기술에 대하여 5건의 특허를 등록하였습니다. 상표의 경우 자사 서비스 명칭인 '밀리의서재' 관련 권리 보호를 위해 등록하였습니다. 특허의 발명자는 모두 서영택 전 대표이사이고, 권리자는 당사이며, 상표의 권리자 또한 당사입니다. 구분 국가 특허명(국문) 특허명(영문) 출원일 등록일 적용제품 발명자 상표권 한국 밀리의서재 자사서비스 상표권 한국 밀리의서재_상표권.jpg 밀리의서재_상표권 자사 서비스 상표권 한국 millie 자사 서비스 특허권 한국 감성 태그 기반의 도서평 제공 장치 자사 서비스 서영택 특허권 한국 전자책 정보를 제공하는 방법 및 이를 이용한 서버 자사 서비스 서영택 특허권 한국 전자책 정보를 검색하기 위한 사용자 인터페이스를 제공하는 방법 및 이를 이용한 서버 자사 서비스 서영택 특허권 일본 전자책 정보를 검색하기 위한 사용자 인터페이스를 제공하는 방법 및 이를 이용한 서버 자사 서비스 서영택 특허권 미국 전자책 정보를 제공하는 방법 및 이를 이용한 서버 자사 서비스 서영택 특허권 미국 전자책 정보를 검색하기 위한 사용자 인터페이스를 제공하는 방법 및 이를 이용한 서버 자사 서비스 서영택 (출처 : 당사 내부자료) 나. 사업영위에 중요한 영향을 미치는 법규 및 규제사항 당사는 지식재산권, 전자상거래, 소비자권익 보호 등 당사의 영업환경과 관련하여 하기 표의 내용과 같은 규제 환경에 있으며, 해당 법률에 유의하여 영업활동을 영위하고 있습니다. [사업 영위에 영향을 주는 법률 또는 제규정] 구분 법률 및 제규정 해당부처 지적재산에 관련된 법률 저작권법 문화체육관광부 특허법 특허청 상표법 상거래 관련 전자상거래 등에서의 소비자보호에 관한 법률 공정거래위원회 개인정보 및청소년 보호 관련 정보통신망 이용촉진 및 정보보호 등에 관한 법률 방송통신위원회 개인정보 보호법 개인정보보호위원회 청소년 보호법 여성가족부 기타 콘텐츠산업 진흥법 문화체육관광부 콘텐츠이용자 보호지침 문화체육관광부 약관의 규제에 관한 법률 공정거래위원회 전자금융거래법 금융위원회 통신비밀보호법 법무부 표시광고 등의 공정화에 관한 법률 공정거래위원회 다. 업계 현황 및 영업의 개황 등 [업계의 현황] (1) 산업의 특성 등당사는 전자책 및 IP 기반 콘텐츠를 월정액 구독 서비스 형태로 제공하고 있습니다.'독서와 무제한 친해지리'라는 슬로건 아래, 독서가 더욱 쉽고 재미있게 이루어질 수 있도록 도서 기반의 오디오북, 챗북 등 2차 콘텐츠를 제공하며, 로맨스와 판타지 등 장르 웹소설의 콘텐츠도 함께 제공 중에 있습니다. 당사가 영위하는 독서 구독 서비스 시장은 서비스의 완성도(보유 도서 수, 서비스 편의성)가 매우 중요한 시장이며, 그 중에서도 제휴 출판사를 통한 우수하고 다양한 도서 확보는 비즈니스 경쟁력의 핵심입니다. 또한, 국내 출판 시장은 중소형 영세 사업자들이 다수를 이루고 있어, 출판사와의 직접 계약을 통한 양질의 도서 확보에는 많은 시간과 노력이 요구되는 특성이 있습니다. 한편, 브랜드 인지도와 기업 이미지는 시장 내 경쟁 환경에서 더 많은 고객에게 선택받는 데 중요한 역할을 합니다. 이를 위해서는 브랜드와 서비스 인지도를 높이기 위한 다양한 마케팅 활동과 제휴가 필요합니다. 또한, 구독 사업의 특성상 구독자 유입과 유지가 매출 성장에 중요한 요소로 작용하며, 구독자들이 서비스에 더 오래 머물고 자주 이용할 수 있도록 유도하는 것이 지속 가능한 성장을 위한 핵심입니다. (2) 산업의 성장성 당사는 전자책, 종이책 및 도서 관련 콘텐츠를 플랫폼을 통해 제공하는 사업을 영위하고 있으며, 이로 인해 당사의 사업은 국내 독서 인구와 독서율에 영향을 받고 있습니다. 여러 조사에
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따르면 국내 독서 인구와 독서율은 감소하는 추세를 보이고 있지만, 종이책 외에도 다양한 독서 매체의 활용은 점차 확대(2023년 국민 독서실태 조사, 전자책 독서율 '19년 16.5%→'23년 19.4%, 오디오북 독서율 '19년 3.5%→'23년 3.7%)되고 있습니다. Statista에 따르면, 글로벌 전자책 시장 매출 규모는 2024년 146.1억 달러(19조 9천억원)로 추산되며, 2024년부터 2029년까지 연평균 성장률 1.44%를 기록, 2029년에는 156.9억 달러(21조 4천억원)에 이를 것으로 전망하고 있습니다. 1) 국내 출판 시장 및 전자책 시장 서적 출판업은 대부분의 규모가 영세하여 정확한 시장 규모를 파악하기 어려운 특징이 있습니다. 또한 많은 출판사가 법인 사업자가 아닌 개인 사업자로 운영되고 있어 재무 정보를 확인하기 힘들며, 여러 사업을 동시에 영위하는 경우가 많아 사업 영역별로 정확한 분류와 규모 확인이 더욱 복잡합니다. 따라서 외부 감사 대상 법인의 재무제표를 바탕으로 주요 출판사의 매출 규모를 통해 시장 규모를 추정할 수 있습니다. 대한출판문화협회에서 발간한 『2023년 출판시장 통계 연구보고서』는 주요 출판사의 금융감독원 전자공시 내역에 따라 2023년 국내 71개 주요 출판사 및 콘텐츠 기업의 매출 규모를 집계하였습니다. 이 결과, 2023년 국내 주요 출판사 및 콘텐츠 기업의 매출 규모는 약 6조 4천억원으로 확인됩니다. 전자책 플랫폼 기업의 매출은 1조 4,804억으로 전년대비 15.7% 성장하며, 다른 부문과 달리 큰 폭으로 지속적인 성장세를 보이고 있습니다. [최근 3년간 (2021-2023) 주요 출판사, 콘텐츠 및 전자출판 플랫폼 기업의 매출액] (단위: 백만원) 구분 전년대비 2023년 2022년 2021년 전체 교육출판 부문 단행본 부문 만화/웹툰/웹소설 부문 전자책 플랫폼 부문(주2.) (출처 : 2023년 출판시장 통계 연구보고서, 대한출판문화협회, 2024.04) 주1. 전자책 플랫폼 부문을 제외한 나머지는 모두 실제 오프라인 출판된 서적을 일컬음 주2. 웹툰, 웹소설, 전자책 단행본 및 전자책 구독 서비스의 매출을 모두 포함 특히 당사는 국내 최초로 전자책 시장에서 구독 경제를 선보임으로써 게임 체인저로 자리잡고 있으며, 새로운 독서 시장 패러다임을 창출하고 있습니다. 이를 통해 전자책 및 독서 구독 서비스 시장의 규모를 지속적으로 확장해 나가고 있습니다. 2) 오디오북 시장 글로벌 리서치기업인 그랜드뷰리서치에 따르면 글로벌 오디오북 시장은 2023년 68억 3,000만 달러 규모를 형성한 것으로 추정되며, 2024년에서 2030년까지 연평균 26.2% 성장할 것으로 예측하였습니다. 오디오북 시장이 빠르게 성장하는 이유는 오디오의 강점인 멀티태스킹에 있다고 볼 수 있습니다. 2020년 테크앤미디어아웃룩에서 조사한 바에 따르면 한 번에 두 가지 이상의 일을 동시에 진행하는 데 미국 성인 한 명당 하루 평균 7시간 29분의 시간을 보내고 있는 것으로 나타났습니다. 미국 오디오출판협회(Audio Publisher Association)가 2017년 6월에 발표한 조사결과에 따르면 미국 오디오북 소비자들은 오디오북을 이용하는 가장 큰 이유로 오디오북을 듣는 동안 다른 일을 할 수 있다는 것을 들었습니다. 오디오북은 스마트폰 및 무선디바이스의 대중화로 자유로운 콘텐츠 청취가 가능하며, 특히 AI 스피커 사용 및 스마트폰 음성 인식 서비스의 보편화로 AI 스피커를 통한 오디오 콘텐츠 제공은 더욱 활성화될 것으로 예상되고 있습니다. [출처: 오디오북 산업동향 분석 및 활성화방안 조사연구 보고서, 한국출판문화산업진흥원, 2020.12월] 3) 웹툰/웹소설 시장 한국콘텐츠진흥원에 따르면, 2023년 웹툰 산업 전체 매출은 약 2조 1,890억원 으로 나타났는데, 2020년 1조 538억원을 기록한 이후 3년간 연평균 성장률 약 의 높은 성장세를 보이고 있습니다. 이는 한국 웹툰 산업이 여전히 지속적으로 성장하고 있음을 보여주고 있습니다. 2020년 7,415억원이던
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웹소설 시장 역시 2022년 1조850억원으로 약 46.3% 성장함으로써, 급성장하고 있습니다. (출처: 2023년 웹툰 사업체 실태조사보고서, 한국콘텐츠진흥원, 2022년 문화체육관광부 정책설명회 보도자료) 웹툰/웹소설 콘텐츠의 짧은 호흡과 빠른 전개는 숏폼 콘텐츠 소비에 익숙한 글로벌 MZ세대의 취향을 저격하고 있어 다양한 형태의 콘텐츠를 제작하는 데 핵심IP 역할을 하고 있습니다. 이에 따라 당분간 웹툰/웹소설 시장의 가파른 성장세가 이어질 것으로 전망하고 있습니다. (3) 경기 변동의 특성 및 계절성 당사가 영위하고 있는 전자책 구독 서비스 시장은 필수 소비재에 비해 경기 변동에 다소 민감할 수 있지만, 당사의 설립 이후 성장 추세를 고려할 때, 경기 변동이 재무 성과나 구독자 수에 미치는 영향이 크지 않다고 판단하고 있습니다. 당사로 유입되는 고객은 지속적으로 증가하고 있으며, 경기 변동에 따른 유의미한 증감이 발생하지 않았습니다. 오히려 고객 패턴을 분석해본 결과, 재무 성과 및 구독자 수에 영향을 주는 요소는 콘텐츠입니다. 전자책 구독 서비스를 이용하는 고객의 주된 목적은 독서 콘텐츠 소비이므로, 경기 변동보다는 원하는 콘텐츠의 유무와 퀄리티 수준 등 콘텐츠의 양과 질이 서비스 이용 여부를 결정하는 핵심 요소로 작용하고 있습니다.또한, 전자책 구독 서비스는 계절적 요인의 영향도 크지 않습니다. 다만, 독서 유인이 작용하는 연말연초나 새학기와 같은 특정 시기에는 일시적으로 구독자 수와 이용율이 증가할 수 있는 특성을 보입니다. (4) 시장 여건 및 경쟁 상황 당사가 영위하는 전자책 구독 서비스 시장은 당사가 업계 최초로 구독 서비스를 출시한 이후 후발 주자들이 시장에 진입하여 당사와의 경쟁 구도를 형성하고 있습니다. 현재 전자책 구독 서비스 시장에서는 온오프라인 서점 업체들, 전자책 단행본 판매 또는 웹툰 및 웹소설 등 다양한 장르에서 사업을 영위하는 기존 업체들이 경쟁하고 있습니다.당사는 2017년 10월 최초로 전자책 정기구독 서비스를 출시한 이후 2019년과 2021년에 진행된 TV광고 캠페인을 통해 높은 브랜드 인지도를 확보하였습니다. [표. 2024년 전자책 구독서비스 인지 조사 결과] 구분 당사 A사 B사 C사 D사 최초 상기도 비보조 상기도 보조 상기도 출처: Opensurvey 밀리의서재 전자책 구독서비스 인지 조사(2024.10) 또한, 본 공시서류 제출일 현재까지 당사는 2,300곳 이상의 출판사 와 직접 계약을 통해 경쟁력을 확보하고 있으며, 시장 선점 효과와 우수한 도서 확보 역량을 바탕으로 보유 콘텐츠의 양적, 질적 측면에서 후발주자 대비 우위를 점하고 있습니다. 본 공시서류 제출일 현재, 당사는 약 20만 권 이상의 도서 콘텐츠를 서비스하고 있으며, 신간 및 베스트셀러 보유 면에서도 경쟁사에 비해 우위를 점하고 있습니다. 또한, 챗북, 도슨트북, 오브제북과 같이 독서 콘텐츠를 최초로 기획하여 구독자들에게 다양한 형태의 독서를 제공하고 있습니다. 당사에서만 경험할 수 있는 오리지널 콘텐츠와 2차 콘텐츠를 지속적으로 제작하고 제공함으로써, 고객들에게 매력적인 플랫폼으로 자리매김하였으며, 2024년 말 기준으로 누적회원수 약 857만 명을 달성 하였습니다.당사는 업계 선두 자리에 안주하지 않고, 경쟁력 있는 독서 콘텐츠 제작과 오리지널 도서 콘텐츠 개발에 지속적으로 노력하고 있습니다. 빅데이터에 기반한 도서 분석 및 추천 서비스, 고도화된 전자책 및 오디오북 뷰어는 물론, 최근에는 AI 기술을 활용한 스마트 키워드 추천 및 AI TTS 기능을 도입하여 플랫폼 서비스 측면에서도 압도적인 경쟁력을 확보하고 있습니다.한편, 전자책 콘텐츠 외에도 오디오북 등 2차 콘텐츠를 기반으로 사업을 영위하고 있는 업체도 있습니다. 특히, 당사와 유사한 서비스로는 완독 오디오북을 전문으로 서비스 하는 업체 등이 경쟁하고 있습니다. 당사는 매스 타겟층을 독서 시장에 편입시키기 위한 대안으로, 채팅, 오디오, 영상 등 다양한 형태의 2차 제작물을 제공하고 있습니다. 그 중에서도 당사는 오디오북 분야에서
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요약본, 완독본, AI보이스 오디오북 등을 통해 시장에서 차별성을 확보하고 있습니다. 또한, 당사는 전자책과 오디오 콘텐츠의 실시간 전환을 통해 독자들이 편리하게 전자책과 오디오를 오가며 도서 콘텐츠를 연속적으로 즐길 수 있게 하는 기술을 사용하여 최적화된 독서 환경을 제공하고 있습니다. 이와 같은 서비스들은 업계 내에서 수준급 경쟁 우위를 가져가는 데 기여하고 있습니다. (5) 영업의 개황 (가) 전자책 구독 서비스 사업 당사는 전자책 정기구독 서비스를 운영하며 서비스 가입자 확보를 통해 영업수익 성장을 이뤄왔습니다. 2017년 10월 처음 가입자가 유입된 이후로 꾸준하게 성장해 왔습니다. 신규 가입자는 첫달 무료 혜택을 받을 수 있으며, 1개월이 지나면 유료 회원으로 전환됩니다. 설립 초기 당사 서비스 가입자 수에 영향을 미친 주요 요인은 TV CF 등 언론 노출 등이 있습니다. 2018년 10월 이병헌, 변요한을 모델로 한 TV CF 론칭 영향으로 구독자 수가 증가했으며, 회사 및 서비스 인지도가 높아짐에 따라 구독회원이 급격히 성장했습니다. 2019년 10월에는 오리지널 종이책 정기구독 서비스를 론칭하면서 19년 말~20년 초에 마케팅 활동을 집중하게 되었고, 2020년 2월에는 김영하 작가의 를 최초 공개하였습니다. 그 결과 가입자가 일시적으로 증가하는 효과가 있었습니다.2021년 3월~7월에는 조정석을 모델로 한 TV CF를 론칭하면서 또 다시 신규회원 및 구독회원이 급격하게 증가하게 되었습니다. 또한 TV CF의 영향으로 브랜드 인지도가 높아지게 되면서 지속적인 신규 회원의 유입을 만들고 꾸준한 유료전환을 통해 실사용 구독자는 물론 구독회원의 중장기적 성장 추세가 지속되어왔습니다. 2022년 2월부터는 KT에서 번들링 요금제 상품, 시즌/지니 요금제가 출시되면서, 구독자 증가 속도가 가파르게 증가했습니다. KT를 통해 9만원 이상의 고가 요금제에 서비스 이용권을 결합시켜 판매하는 상품으로 KT 특정 고가 요금제 가입자의 경우 밀리의서재 구독 권한이 자동 생성되게 됩니다. 2022년 10월부터는 만 29세이하 5G고객을 대상으로 하는 무료 부가서비스 상품에 밀리의 서재 서비스가 3개월 이용권으로 제공되기도 하였습니다. 2023년에는 티빙/밀리 초이스 요금제가 새롭게 출시되었고, 이는 2024년 7월 티빙/지니/밀리 초이스 요금제로 개편되었습니다. 2023년 6월부터는 MVNO 채널 알뜰폰 요금제까지 출시되면서 구독자수는 지속 상승 추세에 있습니다. 또, 대기업 영업 채널의 확대로 B2B 채널 구독회원의 지속 성장도 꾀해 매출 성장을 이끌어가고 있습니다. 2024년부터는 경쟁사 대비 차별화된 전자책 구독 서비스 경험을 제공하기 위해 본격적으로 앱 전반의 리뉴얼을 진행하였습니다. 본문 검색, 목차 하이퍼링크 등 세부 기능은 물론, 읽기와 듣기 모드 전환을 통해 독서 모드를 자유롭게 변경할 수 있도록 뷰어를 전면 개편하였습니다. 또한, 전자책을 넘어 종이책과 카오디오까지 다양한 콘텐츠 포맷과 디바이스를 넘나들며 구독자가 읽던 위치에서 끊김 없이 독서를 가능하게 하는 '밀리 페어링' 서비스, E-pub과 PDF 구분 없이 모든 종류의 전자책에서 필기하고 이를 저장할 수 있는 '필기모드' 서비스, 그리고 읽은 도서를 쉽게 정리하고 기록할 수 있는 '독서기록' 기능과 내서재 개편 등으로 구독자의 독서 편의성을 한층 높이는 서비스를 지속적으로 개발하고 적용해왔습니다. 더불어 2024년 2월에는 AI서비스 본부를 신설하고 관련 AI-TTS, AI 스마트 키워드 추천, 페르소나 챗봇 서비스인 등을 개발하여 선보였으며, 본 공시서류 제출일 현재 AI 기반의 대화형 독서 서비스 'AI 독파밍'의 오픈 베타를 론칭하였습니다. 이처럼 당사 앱 전반에 걸친 서비스 개편 및 AI 기반 신규 서비스 론칭을 통해 고객 편의성을 확대하고 당사만의 차별화를 더욱 공고히 하여 구독자 성장을 이끌어가고자 합니다. 위와 같은 사업 운영으로 본 공시서류 작성기준일(2024.12.31) 현재 당사의 누적 회원 수와 실 구독회원 수는 전년 동기
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대비 증가하였습니다. [연도별 누적회원수, 유료전환율, 재구독률 추이] 구분 연도 2024년 2023년 2022년 누적 회원 수(만명) 실 구독 회원 수(만명) 유료전환율(%) 재구독률(%) (출처 : 당사 내부자료) 주1. 회원수는 모두 해당 기간 월말 수치 기준 주2. 실 구독 회원 수는 구독 권한을 가진 회원 중 이용하지 않은 통신사(KT) 회원은 제외한 수치 입니다. 주3. 유료 전환율과 재구독률은 해당 기간 내 평균 수치 기준 주4. 효과적인 데이터 분석을 위해 2024년 4분기부터 회원수 집계 기준을 변경하였고, 위 표의 기존 수치도 변경된 기준으로 기재하였습니다. 변경 전 기준에 따른 수치는 아래와 같습니다. 구분 연도 2024년 2023년 2022년 누적 회원 수(만명) 실 구독 회원 수(만명) 유료전환율(%) 재구독률(%) 주5. 변경된 집계 방식에 따른 '24년 분기별 수치는 아래와 같으며, 변경된 '24년 3분기 실구독자 증가는 한국 작가의 노벨문학상 수상에 따른 한국 문학에 대한 일시적 관심 증가를 반영한 것으로 추정됩니다. 구분 연도 '24년 1분기 '24년 2분기 '24년 3분기 '24년 4분기 누적 회원 수(만명) 실 구독 회원 수(만명) 유료전환율(%) 재구독률(%) (나) 출간 및 IP 사업 당사는 '23년부터 밀리 서비스 내에서 회원 누구나 자유롭게 글을 쓸 수 있는 공간을 제공하여, 이를 통해 IP를 발굴하고 종이책 출간까지 이어지는 출간 플랫폼 사업을 추진해왔습니다. 2023년 5월 론칭된 창작 플랫폼 '밀리로드'는 회원들이 자유롭게 글을 쓸 수 있는 공간이며, 밀리의서재 회원은 ('좋아요'와 같은 방식의) '밀어주리'를 통해서 마음에 드는 작품을 추천하고 응원할 수 있습니다. 본 서비스를 통해 회원들은 작품의 성장에 함께 참여하게 되며, '밀어주리'를 1,000개 이상 받은 작품은 '밀리 오리지널' 전자책으로 정식 출간되어 더 많은 독자를 만날 수 있습니다. 특히, 전자책으로 인기가 높았던 도서는 당사 자체 종이책 브랜드인 '오리지널스'를 통해 오프라인 출간되고 있습니다. 본 보고서 작성기준일 현재까지 약 5,600여편의 작품과 약 33,000개 이상의 에피소드가 등록되는 등 회원들의 반응이 매우 뜨겁습니다. 본 서비스를 통해 당사는 예비 작가들을 발굴하고 오리지널 IP를 확보하여, 전자책 및 종이책의 오리지널 출간을 통해 밀리의서재 서비스의 경쟁력을 높이고, 발굴된 IP의 2차 콘텐츠 제작 및 유통을 통한 부가적인 수익(콘텐츠 매출) 창출도 추진하고 있습니다. 2023년 8월에는 첫 오리지널 종이책 '나는 왜 자꾸 내 탓을 할까'를 출간하였고, 이후 본 공시서류 작성기준일 현재까지 총 5권의 오리지널 종이책을 출간하였습니다. '나는 왜 자꾸 내 탓을 할까'는 출간 3개월 만에 약 2만부가 판매되었으며, 베트남과 러시아 등 해외 판권 계약을 체결하는 등 성공적인 첫 출간 사례가 되었습니다. 2024년 2월에는 소설 장르의 오리지널 종이책 '분실물이 돌아왔습니다.' 가 출간되었으며, 업계 최초로 '더 현대 팝업스토어'를 운영하여 새로운 방식의 오프라인 마케팅으로 주목을 받았습니다. 이 책 역시 해외 판권을 포함해 연극 및 뮤지컬 등 2차 판권 계약도 진행 중에 있습니다. 2024년 5월에는 '하마터면 열심히 살 뻔 했다' 가 밀리 오리지널로 재출간되었고, 2024년 10월에는 모바일 금융 서비스 '토스'를 운영하는 비바리퍼블리카의 유튜브 채널 '머니그라피'에서 인기 시리즈 'B주류경제학'이 밀리 오리지널로 출간되어 큰 화제를 모았습니다. 당사는 2025년에도 '밀리로드' 영역을 통해 더 많은 오리지널 전자책 선출간과 종이책 출간 사례를 만들어갈 계획이며, 연간 총 14종의 오리지널 전자책과 7종의 오리지널 종이책 출간을 목표로 하고 있습니다. 향후에도 밀리로드를 통해 지속적으로 당사의 오리지널 IP를 발굴할 예정이며, 동시에 KT 미디어 그룹사의 밸류체인을 활용한 IP 협업을 통해 블록버스터급 IP를 확보하고 2차 콘텐츠 제작 및 유통을 통한 추가 수익 창출을 실현할
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IV. 이사의 경영진단 및 분석의견 1. 예측정보에 대한 주의사항 본 자료는 미래에 대한 '예측정보'를 포함하고 있으며, 미래에 발생할 것으로 예상 및예측한 활동, 사건 또는 현상은 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. '예측정보'는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있으며, 이러한 '중요한 차이를 초래할 수 있는 요인'에는 '회사 경영과 관련된 전략적 의사결정 요인'과 '환율, 정책 등의 변화에 따른 외부환경에 관한 요인'이 포함되어 있을 수 있습니다.본 자료에 기재된 '예측정보'는 당해 공시서류 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 동 '예측정보'에 대한 결과는 미래의 '불확실성'으로 인해 본 자료에 기재된 내용과'중대한 차이'가 발생할 수 있습니다. 당사는 향후, 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인이나 불확실성을 반영하여 예측정보를 수정하는 정정보고서를 공시할 예정이 없음을 유의하여 주시기 바랍니다. 2. 개요 가. 영업의 개황 당사는 2017년 설립 당시 국내 최초로 전자책 분야에서 구독 경제를 선보인 게임 체인저로서 전자책 구독 플랫폼 '밀리의서재'를 운영하고 있습니다. 이후 개인 고객은 물론 기업 및 제휴 등 다양한 채널을 통해 서비스를 제공하며, 약 20만 권 이상의 독서 콘텐츠를 무제한으로 이용할 수 있는 국내 최대 독서 플랫폼으로 자리매김하였습니다. 또한, 전자책 외에도 오디오북, 챗북, 오브제북, 도슨트북 등 새로운 형태의 독서 콘텐츠를 안착시키며 디지털 미디어 시대의 새로운 독서 패러다임을 창조해가고 있습니다. 당사는 국내 전자책 구독 서비스 플랫폼 중 가입자 및 보유 콘텐츠 등 모든 면에서 시장을 선도하고 있는 1위 플랫폼으로서 다양한 디지털 도서 콘텐츠를 선보이고 있습니다. 이를 통해 전자책을 넘어 도서 출판 시장의 전반적인 트렌드를 선도해가고 있습니다. 2021년 9월, KT 그룹 산하의 지니뮤직이 밀리의서재를 인수하면서, KT의 미디어 밸류 체인 아래 독서 콘텐츠를 중심으로 더욱 다양한 장르와 포맷의 스토리에 기반한 시너지 창출에 주력하고 있습니다. 당사의 주요 사업은 고객에게 서비스 정기 구독권을 판매하여 발생하며, 주요 판매 경로는 다음과 같습니다. 1) 개인 고객 대상의 B2C 채널, 2) 기업 및 공공기관을 대상으로 하는 복지성 구독권 판매 및 맞춤형 도서관/북러닝 콘텐츠를 제공하는 B2B 채널, 3) 통신사 등 중간 판매업자를 통한 개인 고객 구독권 판매가 이루어지는 B2BC 채널입니다. 당사는 전자책 구독 서비스 사업 외에도 오리지널 IP를 활용한 출간 사업 등을 추진하고 있습니다. 2023년 5월 '밀리의서재' 앱 내에 베타로 론칭한 서비스 '밀리로드'는 사업보고서 제출일 현재까지 5,600여 개의 콘텐츠와 33,000개 이상의 에피소드가 등록되는 등 많은 예비 작가들에게 등단 기회를 제공하고 있습니다. 당사는 '밀리로드' 서비스를 통해 오리지널 IP 발굴에 박차를 가하고 있으며, 이를 활용해 1) 종이책 판매 수익을 추가 창출하고, 2) 정기 구독 상품의 판매 단가 개선을 중점적으로 추진해 나갈 예정입니다. 중장기적으로는 발굴된 오리지널 IP를 바탕으로 웹툰과 영상화 등 2차 콘텐츠 제작 및 투자 사업도 추진할 예정입니다. 2024년 실적은 12월말 누적기준 영업수익 726억원, 영업이익 110억원, 당기순이익 115억원을 기록하였습니다. (단위: 백만원) 구 분 제9기 제8기 매출 영업이익 당기순이익 나. 경영 성과 지표 (단위: %) 구분 산출방법 제9 기(당기) 제8 기(당기) 유동비율 유동자산/유동부채 X 100 부채비율 부채총계/자기자본 X 100 영업이익률 영업이익/매출액 X 100 자기자본비율 자기자본/총자산 X 100 ROE(자기자본이익률) 당기순이익/전기 및 당기말 자본총계의 평균 □ 주요
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변동원인 분석 1) 유동비율 : 기타유동금융자산(정기예금 등) 증가로 인한 증가2) 부채비율 : 주식매수선택권 행사 등에 따른 자기자본 증가로 부채비율 감소 3) 영업이익률 : TV CF 광고비 집행 등 마케팅 투자로 인한 영업이익률 감소 4) 자기자본비율 : 주식매수선택권 행사 등에 따른 자기자본 증가로 자기자본 비율 증가 5) 자기자본이익률 : 주식매수선택권 행사 등에 따른 자기자본 증가로 자기자본이익률 감소 3. 재무상태 및 영업실적 당사의 2024년 매출은 726억원으로 전년대비 28.3% 성장하였으며, 영업이익은 110억원으로 전년대비 5.7% 증가하였습니다. 당사는 경쟁사 대비 압도적인 양질의 콘텐츠 확보 및 다양한 콘텐츠 개발을 통한 B2C 경쟁력 강화, 그리고 KT 번들 상품 확대 등 KT 그룹 내 시너지 강화와 대기업 채널에서의 B2B 구독자 확대 등 전 채널의 구독자 성장을 이루며 역대 최대 실적 이라는 경영 성과를 기록하였습니다. '22년 첫 흑자 전환을 이룬 이래 개인(B2C), 기업(B2B), 제휴(B2BC) 채널 모두 꾸준한 구독자 성장을 이루며 견조한 매출 실적을 기록하였고, 15.2% 라는 높은 수준의 영업이익률을 기록하였습니다. 가. 요약 재무상태표 (단위: 백만원,%) 과 목 제9기('24년) 제8기('23년) 증감액 증감율 [유동자산] [비유동자산] 자산총계 [유동부채] [비유동부채] 부채총계 [자본금] [주식발행초과금] [이익잉여금(결손금)] [기타자본구성요소] 자본총계 부채및자본총계 ※ 증감액 및 증감율은 전년 대비 기준입니다.당기 재무상태의 주된 증감요인(전년대비)은 다음과 같습니다. □ 자산 : 전년 대비 95억원(+12.0%) 증가영업현금흐름 증가에 따른 현금성자산의 증가, 매출증대에 따른 매출채권 증가 영향□ 부채 : 전년 대비 32억원(-15.4%) 감소단기차입금 상환에 따른 영향□ 자본 : 전년대비 127억원(+22%) 증가스톡옵션 행사에 따른 자본 증가 및 이익잉여금 증가 영향 나. 요약 손익계산서 (단위 : 백만원,%) 과 목 제9기('24년) 제8기('23년) 증감액 증감율
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IV. 현금및현금성자산의 순증가 V. 기초의 현금및현금성자산 VI. 기말의 현금및현금성자산 ※ 증감액은 전년 대비 기준입니다.'24년 당사의 영업활동으로 인한 현금흐름은 140억원으로 전년대비 44억원이 증가하였으며, 투자활동으로 인한 현금흐름은 전년대비 495억원이 증가하였습니다. 반면, 재무활동으로 인한 현금흐름은 전년대비 388억원이 감소하였습니다. 당사는 '24년 당사가 보유하고 있는 여유자금(440억)을 기타유동금융자산으로 분류되고 있는 정기예금에 예치하여 투자활동으로 인한 현금흐름 유입이 크게 증가하였으며, '24년 3월 단기차입금 상환(480억)으로 인해 재무 활동으로 인한 현금 유출이 증가하였습니다. 당사는 제9기말 현재 약 228억원의 현금 및 현금성자산을 보유하고 있으며, 상당부분의 회사 보유자금을 기타유동금융자산(440억원)으로 인식하고 있으므로 충분한 유동성을 확보하고 있습니다. 또한, 운영비용 등 예측 가능한 지출 규모를 충당 할 수 있는 점을 고려 할 때 1년 이내에 유동성 부족 현상 및 자금조달 발생 가능성이 적을 것으로 판단하고 있으며 중장기 경영 계획 및 단기 경영 전략, 분기 이사회 자금 현황 보고 등을 통해 Cash flow를 모니터링 하고 있습니다. 당사의 유동성 확보 현황은 아래와 같습니다.※ 최근 2년 유동성 확보 현황 (단위: 천원) 과 목 2024년(제9기) 2023년(제8기) 증감액 현금및현금성자산 기타유동금융자산 합 계 나. 자금조달에 관한 사항 1) 당사의 단기 자금조달 내역 (단위 : 천원) 차입회사 차입처 차입용도 상환기일 연이자율 당기말차입금 잔액 전기말차입금 잔액 (주)밀리의서재 하나은행 운영자금 CD-0.126% 당사는 콘텐츠 확보 등 운영자금을 목적으로 금융기관으로부터 단기자금(일반자금대출)을 조달한 바 있습니다. 2024년 말 현재, 해당 자금은 모두 상환 완료되었으며, 영업이익 흑자 전환에 따라 내부 유보 자금을 확보하고 정기예금 예치 등을 통해 충분한 유동성을 보유하고 있습니다. ※ 당사의 자본조달비율 2024년 말, 2023년 말, 2022년 말 현재 회사의 자본조달비율은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구 분 2024년 말 2023년 말 2022년 말 총차입금 차감:현금및현금성자산 순부채 자본총계 총자본 자본조달비율(*) (*) 순부채가 (-)이므로 자본조달비율을 산출하지 않았습니다. 2) 당사의 조달자금 관련 이행조건(약정사항) (단위 : 천원) 구 분 금융기관 약정한도 실행금액 외상매출채권담보대출 하나은행 ※ 하나은행 일반자금대출은 회사의 신용등급이 현저히 하락(2단계 이상 등)하는 경우 여신한도가 감액, 정지될 수 있는 기한의 이익 상실 조항이 존재합니다. 다. 자금지출 관한 사항 본 공시서류 작성 기준일 현재 당사에 중대한 영향을 미치는 자금 지출 사항이 없습니다. 5. 부외거래 가. 소송사건 당사는 본 공시서류 제출일 현재 향후 그 소송 결과에 따라 회사의 영업, 재무, 경영 등에 중대한 영향을 미칠 수 있다고 판단하는 소송 사건이 없습니다. 다만, 당사가 진행 중인 소송과 관련한 내용은 본 보고서 'XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항 - 2. 우발부채 등에 관한 사항'을 참조하여 주시기 바랍니다. 나. 우발부채의 규모 및 조건 등 1) 금융기관으로부터 제공받고 있는 지급보증의 내역 (단위 : 천원) 보증사항 금융기관 지급보증 및 보험가입금액 이행보증보험 서울보증보험 개인정보보호배상책임보험 메리츠화재해상보험 임원배상책임보험 AIG손해보험 2) 당사의 금융거래 관련 주요 약정사항 (단위 : 천원) 구 분 금융기관 약정한도 실행금액 외상매출채권담보대출 하나은행 일반자금대출 하나은행 ※ 하나은행 일반자금대출은 회사의 신용등급이 현저히 하락(2단계 이상 등)하는 경우 여신한도가 감액, 정지될 수 있는 기한의 이익 상실 조항이 존재합니다. 다. 회사 재무상태 및 영업실적에 대한 영향 및 자금지출 가능성 당사는 본 보고서 작성일 현재 재무실적에 영향을 주거나 자금 지출 초래 가능성이 있는 주요한 사항이 없습니다. 라. 부외거래의
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영향 본 보고서 작성기준일 현재 회사에 불리하게 작용된 사항 또는 체결계약 등에 불리하게 작용될 가능성이 있는 사항이 없습니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 1) 재무제표 작성기준회사의 재무제표는 한국채택국제회계기준(이하 기업회계기준)에 따라 작성됐습니다.한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중대한민국이 채택한 내용을 의미합니다. 재무제표는 다음을 제외하고는 역사적 원가에 기초하여 작성하였습니다. - 특정 금융자산과 금융부채(파생상품 포함) - 확정급여제도와 공정가치로 측정하는 사외적립자산 한국채택국제회계기준은 재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 필요한 부분이나 중요한 가정 및 추정이 필요한 부분은 주석 3에서 설명하고 있습니다. 2) 회계정책과 공시의 변경 회사는 2024년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다. (1) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동/비유동 분류, 약정사항이 있는 비유동부채 부채는 보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한, 부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서 자기지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된 경우는 제외됩니다. 또한, 기업이 보고기간말 후에 준수해야하는 약정은 보고기간말에 해당 부채의 분류에 영향을 미치지 않으며, 보고기간 이후 12개월 이내 약정사항을 준수해야하는 부채가 보고기간말 현재 비유동부채로 분류된 경우 보고기간 이후 12개월 이내 부채가 상환될 수 있는 위험에 관한 정보를 공시해야 합니다. 해당 기준서의 개정이 회사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. (2) 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 기업회계기준서 제1107호 '금융상품: 공시' 개정 - 공급자금융약정에 대한 정보 공시 공급자금융약정을 적용하는 경우, 재무제표이용자가 공급자금융약정이 기업의 부채와 현금흐름 그리고 유동성위험 익스포저에 미치는 영향을 평가할 수 있도록 공급자금융약정에 대한 정보를 공시해야 합니다. 해당 기준서의 개정이 회사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. (3) 기업회계기준서 제1116호 '리스' 개정 - 판매후리스에서 생기는 리스부채 판매후리스에서 생기는 리스부채를 후속적으로 측정할 때 판매자-리스이용자가 보유하는 사용권 관련 손익을 인식하지 않는 방식으로 리스료나 수정리스료를 산정합니다. 해당 기준서의 개정이 회사의 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. (4) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 가상자산 공시 가상자산을 보유하는 경우, 가상자산을 고객을 대신하여 보유하는 경우, 가상자산을 발행한 경우의 추가 공시사항을 규정하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.3) 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 중요한 회계 정책 및 추정에 관한 사항은 본문내 "III. 재무에관한사항" 의 "5. 재무제표 주석"을 참조하여 주시기 바랍니다. 나. 환경 및 종업원에 관한 사항 본 공시서류 작성기준일 현재 환경법률과 관련하여 회사가 배상책임 등의 문제로 정부 또는 지자체로부터 행정조치를 받은 사실이 없으며, 종업원 관련한 산업재해 발생내용이 없습니다. 다. 사업영위에 중요한 영향을 미치는 법규 및 규제사항 당사는 지식재산권, 전자상거래, 소비자권익 보호 등 당사의 영업환경과 관련하여 하기 표의 내용과 같은 규제 환경에 있으며, 해당 법률에 유의하여 영업활동을 영위하고 있습니다. [사업 영위에 영향을 주는 법률 또는 제규정] 구분 법률 및 제규정 해당부처 지적재산에 관련된 법률 저작권법 문화체육관광부 특허법 특허청 상표법 상거래
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관련 전자상거래 등에서의 소비자보호에 관한 법률 공정거래위원회 개인정보 및청소년 보호 관련 정보통신망 이용촉진 및 정보보호 등에 관한 법률 방송통신위원회 개인정보 보호법 개인정보보호위원회 청소년 보호법 여성가족부 기타 콘텐츠산업 진흥법 문화체육관광부 콘텐츠이용자 보호지침 문화체육관광부 약관의 규제에 관한 법률 공정거래위원회 전자금융거래법 금융위원회 통신비밀보호법 법무부 표시광고 등의 공정화에 관한 법률 공정거래위원회 라. 파생상품 및 위험관리 정책에 관한 사항 1) 파생상품파생상품은 파생상품 계약 체결 시점에 공정가치로 최초 인식되며 이후 공정가치로 재측정됩니다. 위험회피회계의 적용 요건을 충족하지 않는 파생상품의 공정가치변동은 '금융수익(비용)'으로 손익계산서에 인식됩니다.2) 시장위험관리 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 재무부서의 주관으로 이루어지고 있습니다. 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조하에 위험을 식별하고 평가하고 관리합니다.3) 자본위험관리회사의 자본위험관리는 건전한 자본구조의 유지를 통한 주주이익의 극대화를 목적으로 하고 있으며, 최적 자본구조 달성을 위해 부채비율 등의 재무비율을 매월 모니터링하여 필요한 경우 적절한 재무구조 개선방안을 실행하고 있습니다.4) 금융위험관리 신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 회사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐 아니라 현금및현금성자산, 금융기관예치금 등으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 회사는 거래 상대방에 대한 개별적인 위험 한도 관리정책은 보유하고 있지 않습니다. 회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다. - 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권 - 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산 현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다.5) 유동성위험관리 회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제 현금유출액을 지속적으로 분석ㆍ검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 회사의 경영진은 영업활동에서 발생하는 현금흐름과 보유 금융자산으로 금융부채의 상환이 가능하다고 판단하고 있습니다.회사의 금융부채를 당기말로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다. 아래 표에 표시된 현금흐름은 할인하지 아니한 금액입니다. 만기가 12개월 이내에 도래하는 잔액은 할인의 효과가 중요하지 아니하므로 장부금액과 동일합니다.6) 환율위험관리회사는 매출채권 및 미지급금 등의 표시되는 통화와 회사의 기능통화 사이에 불일치가 존재하는 경우에 거래외화위험에 노출됩니다. 외화에서 발생하는 위험은 회사의 현금흐름에 영향을 미치는 범위 내에서 위험관리를 하고 있습니다.※ 위험관리 정책 및 파생 거래 등 관련 상세내용은 본문내 "III. 재무에관한사항" 의 "5. 재무제표 주석"을 참조하거나 첨부된 '감사보고서'에도 상세히 기재 되어 있으니 해당부분을 참조하여 주시기 바랍니다.
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II. 사업의 내용 1. 사업의 개요 당사는 크게 ① 미술품 판매 사업, ② 미술품 경매 사업, ③ 미술품 중개 사업, ④ 기타 사업의 4개 부문의 사업을 영위하고 있습니다. 각 사업 부문은 동일한 원천 기술을 사용하지만 시장 등이 상이합니다. 미술시장은 창작된 미술품을 최초로 판매하는 화랑(Gallery)이나 화랑들이 주기적으로 모이는 아트페어(Artfair)로 구성되는 1차 미술 시장(Primary Art Market)과, 당사와 같은 경매회사처럼 미술품의 재판매를 주로 영위하는 2차 미술 시장(Secondary Art Market)으로 나누어집니다. 특별한 진입 장벽이 존재하지 않는 미술품 1차 시장에 비하여, 당사가 속해있는 미술품 경매 시장은 양질의 미술품 확보 및 연속적인 경매 진행 능력 보유 여부 자체가 미술품 경매 시장의 높은 진입 장벽으로 작용합니다. 이와 같은 높은 진입 장벽으로 인해 당사는 수 년간 미술품 경매시장에서 경쟁업체인 ㈜서울옥션과 함께 과점 체제를 형성하여 왔습니다. 당사는 미술품 경매 시스템 관리 플랫폼인 K-Office를 자체적으로 설계, 개발하여 사업에 적용하고 있습니다. K-Office는 현존하는 국내 미술품 데이터베이스 중 가장 방대한 유통 정보를 집적하고 있는 미술품 종합 관리 시스템이며, 미술품 유통 관리의 표준화라는 개념을 도입한 최초의 시스템입니다. 당사의 미술품 경매는 K-Office를 활용하여 관리되는 미술품 데이터들과 미술품의 입·출고 프로세스들을 통하여 정교하게 분류되고 설계된 상품으로 기획되고 있습니다.이러한 경쟁력을 바탕으로 당사는 미술품 판매, 미술품 중개 시장에서도 선도적 위치를 점하고 있으며, 기타 미술품 보관업이나 미술품에 관련 여신 또는 수신 관리 경험을 보유하고 있습니다. 또한 당사는 해외 주요 미술품 경매회사와 주요 갤러리들 사이에서 미술품과 관련된 구조화 매매거래 등을 수행한 이력을 가지고 있습니다. 2. 주요 제품 및 서비스 가. 주요 제품, 서비스 등의 현황 (1) 주요 제품, 서비스 등의 매출 비중 (단위:백만원) 구 분 2024년 2023년 2022년 매출액 비중 매출액 비중 매출액 비중 상품매출 수수료수입 기타매출 합계 ※ 상기 매출 비중은 K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.※ 수수료수입은 경매수수료 및 중개수수료 매출이 포함된 금액입니다. (2) 주요 제품, 서비스 등의 가격변동 추이 당사는 미술품 경매 회사로 미술품 경매에서 발생되는 낙찰수수료와 위탁수수료를 수취합니다. ① 위탁수수료는 위탁계약서에 의하여 정해지며, 10%(부가가치세 별도)를 기본 수수료로 합니다. ② 낙찰수수료는 당사 경매약관과 온라인 경매약관에 의하여 정하여지며, 현재 적용되는 낙찰수수료율은 다음 표와 같습니다. [경매 낙찰수수료(메이저 경매)] 낙찰가 (원) 수수료율 (VAT 포함) 1 ~ 낙찰가의 16.5% [온라인 경매 낙찰수수료(프리미엄 온라인 경매/위클리 온라인 경매)] 낙찰가 (원) 수수료율 (VAT 포함) 낙찰가의 19.8% 미술품 경매는 개개의 미술품이 모두 상이하여 개별작품의 가격 변동 추이를 파악하기 어렵습니다. 다만, 당사는 미술품의 판매에 있어 판매 시점에서 공개된 외부의 정보뿐 아니라 당사 K-Office에 누적된 해당 미술품의 작가와 판매의 정보 그리고 경매 시점에서 당사 고객그룹에 의하여 수집된 정보 및 전문인력들의 경험을 활용하여 경매시 최적의 평가 가액으로 작품을 출품하고 있습니다.미술품 중개는 개개의 계약에 따라 개별적으로 수수료율이 정하여집니다. 당사는 미술품 경매에서 추구하는 수수료율을 목표 수수료율로 하여 가격이 측정되나 일부 거래의 경우 수수료율의 조정을 통해 중개 거래가 이루어지고 있습니다. 나. 회사의 주요 사업 및 서비스(1) 주요 사업 및 서비스에 대한 설명 주요 사업 사업의 내용 [미술품 경매 사업] 메이저 경매 3,000만원 이상의 고가의 미술품을 주력으로 1회당 150점 ~ 200점의 작품들에 대하여 12일간의 프리뷰를 거쳐 이루어지는 경매로, 4주에서 6주 간격으로 연 11회 ~ 12회 시행되며
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현장(오프라인)에서 경매사의 주도로 경매가 이루어지나, 온라인 응찰도 허용됨. 프리미엄 경매 온라인으로 이루어지는 경매로 100만원 ~ 3,000만원 대의 작품들 또는 특별한 기획을담은 작품들 200점 ~ 300점 내외를 격주 화요일부터 11일간의 프리뷰를 거쳐 경매하며 1회당 출품 내정가 합계는 10억원 ~ 30억원 내외 위클리 경매 온라인으로 이루어지는 경매로 10만원 ~ 300만원 대의 작품들을 매주 1회당 100점 ~ 250점 내외로 합계 내정가 1억원 ~ 5억원 범위에서 출품하여 7일간의 프리뷰를 거쳐 경매 [미술품 판매 사업] 미술품 판매 미술품을 직접 구매한 후 매각하는 미술품의 자기 거래로서, 투자 목적 또는 미술품 경매 매출 분야의 확대 목적으로 활용 [미술품 중개 사업] 프라이빗 세일 미술품을 소장한 위탁자와 구매자를 중개해 주는 거래로, 구매자로부터 대금을 수취한후 중개수수료를 차감하고 위탁자에게 지급하며, 구매자와 위탁자 사이의 1:1 거래를 중개한다는 점에서 경매와 다름 에프터 세일 프라이빗 세일과 동일한 거래구조를 가지며, 주로 경매에서 유찰된 미술품을 대상으로하여 경매에 미처 참여하지 못한 구매희망자를 사후에 물색하게 되는 경우 그 미술품에 대한 거래를 중개하고 중개수수료를 수취 [기타 사업] 수리업 미술품 또는 악기 기타 고가품의 수리 또는 수리나 배송 등의 중개 임대업 미술품의 보관고 임대, 자회사나 관계회사에 대한 임대 등 기타 미술품 실물 도록의 제작, 미술품의 임대, 자회사에 대한 대출, 기타 서비스의 제공 등 3. 원재료 및 생산설비 가. 원재료(1) 원재료의 매입 당사는 미술품 판매 부분에 있어서 미술품을 상품으로 매입하여 재고로 관리합니다. (2) 주요 원재료 가격변동 추이 주요 매입 품목인 미술품의 가격은 각 제품별로 상이하여 가격변동추이를 파악하기 어렵습니다. 다만, 당사는 미술품 매입에 있어서도 공개된 외부의 정보뿐 아니라 당사 K-Office에 누적된 해당 미술품의 작가나 유사 작품에 관련된 정보, 해당 시점에서 당사 고객그룹에 의하여 수집된 정보, 당사 전문인력들의 경험 등을 동시에 활용할 수 있어 최소한 해당 시점에서 합리적으로 미술품 가격을 예측하고 있습니다. (3) 주요 매입처 당사는 국내외의 미술품 경매회사, 화랑, 아트페어, 주요 컬렉터, 당사 회원들로부터 미술품의 매입 기회를 지속적으로 확인하며, 이를 당사의 DB와 실시간으로 비교합니다. 나. 생산 및 설비 당사는 용역에 해당하는 미술품 경매, 미술품 판매, 미술품 중개 등을 수행할 뿐이므로, 생산과 관련한 해당사항은 없습니다. 당사는 본사 외에 보관고 사업 확대 목적으로 2019년과 2020년에 걸쳐 서울 성동구 용답동에 보관고를 설치하였으며, 추가로 온라인 경매 확대 목적으로 2020년 1월 서울 강남구 신사동 본사 맞은편 전시장 1개소를 설치하여 운영하고 있습니다. 이들 사업장은 모두 임차하여 사용하고 있습니다. 당사는 미술품 전시장, 수장고, 사무공간 확보를 위하여 2022년 2월 서울 강남구 신사동 640-10 토지 및 건물에 대한 매매계약을 체결하여, 2022년 5월 매입을 완료하고 현재 전시장 사용 목적으로 건축공사를 진행하고 있습니다. 당사는 미술품 전시장, 수장고, 사무공간 확보를 위하여 2022년 4월 서울 강남구 신사동 640-1 토지 및 건물에 대한 매매계약을 체결하여, 2022년 5월 매입을 완료하여 현재 사무공간으로 사용 하고 있습니다. 4. 매출 및 수주상황 가. 매출실적 (단위 : 백만원) 품 목 20기 (2024년말) 19기(2023년말) 18기(2022년말) 금액 금액 금액 미술품 판매 내수 수출 소계 미술품 경매 내수 수출 소계 미술품 중개 내수 수출 소계 기타 내수 수출 소계 합계 내수 수출 합계 나. 판매경로와 방법 (1) 판매경로 (가) 미술품 판매 미술품 판매는 미술품을 판매하는 방법과 거래의 상대방에 따라 크게 2가지로 나눌 수 있습니다. 첫 번째로는 당사의 경매약관과 온라인 경매약관에 동의한 회원인 고객에게 당사 재고 자산인 미술품을 경매가 아닌 방식으로
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판매하는 방식이 있으며, 두 번째는 개별적인 계약에 의하여 미술품을 판매하는 경우로서 회원이 아닌 제3자에게 미술품을 판매하는 방식으로 나뉩니다. 미술품 판매의 경우에는 계약의 체결과 소유권의 이전이 이루어지기 이전에 작품 컨디션의 확인이나 작품과 구매자 또는 공간 사이의 예술적 적합성 등을 확인하기 위하여 일정한 기간 동안 구매자가 원하는 장소에서 경매 회사의 프리뷰와 유사한 ‘뷰잉(Viewing)’을 거치게 됩니다. 통상 대금의 지급은 뷰잉을 거친 이후에 계약 체결 직전 또는 직후에 이루어집니다. (나) 미술품 경매 당사는 미술품을 소장하고 있는 위탁자로부터 미술품을 위탁받아 공개적이고 경쟁적인 매각 방식인 경매를 거쳐 해당 미술품을 매각을 중개하여 주고, 그 대가로서 위탁자로부터는 위탁수수료를 수취하며 매수자인 낙찰자로부터는 낙찰수수료를 수취합니다.미술품 경매의 위탁자로는 미술품을 소장하고 있는 개인, 갤러리, 경매회사 등 미술품을 경매로 판매하고자 하는 모든 수요자들이 위탁 대상이 될 수 있습니다.위탁자와 당사 사이에서는 미술품 위탁의 세부적인 조건과 위탁대금의 지급 조건 및 위탁수수료율을 정하는 위탁계약서를 체결합니다. 낙찰자는 당사 경매의 응찰 방법, 응찰의 세부 절차 및 낙찰수수료율 등을 정한 오프라인 경매약관과 온라인 경매약관에 동의한 회원인 경우에만 경매에 참여할 수 있습니다.미술품 경매의 낙찰자로는 미술품을 소장하고 싶은 개인, 갤러리, 경매회사 등 미술품을 경매로 낙찰하고자 하는 모든 수요자들이 낙찰 대상이 될 수 있습니다. 낙찰자는 낙찰자가 당사에 지급하여야 하는 낙찰가, 구매수수료, 부가가치세 기타 모든 낙찰 비용을 기재한 청구서를 전달받고, 경매약관에 따라 초일을 산입하지 아니하고 7일 이내에 해당 금액을 완납하여야 합니다. 다만, 당사와 낙찰자는 낙찰대금과 구매수수료를 분할지급하도록 합의할 수 있습니다. 또한, 당사는 낙찰자에 대하여 낙찰대금과 구매수수료에 대한 이자 또는 지연손해금의 지급을 면제하여 줄 수 있습니다. 위탁자는 위탁계약서에 따라 정해진 위탁수수료를 경매물품의 낙찰을 조건으로 하여 당사에 납부하여야 합니다. 다만, 당사는 수령한 낙찰대금과 구매수수료 중 위탁수수료를 공제하는 방식으로 위탁수수료를 수취할 수 있습니다. (다) 미술품 중개 당사 경매약관에 따라 당사는 유찰된 경매물품에 대해 위탁자의 명시적 반대의사가 없는 경우 경매 전 또는 경매 후 세일(After Sale)이라는 이름으로 경매물품에 대한 중개를 시도할 수 있습니다. 당사는 경매약관과 온라인 경매약관에 동의한 회원들을 대상으로 하여 공개된 경매를 통하지 않고 개별적인 미술품 중개를 하고 있습니다.프라이빗 세일(PS: Private Sale)이라고 불리는 이러한 중개매매는 당사가 가지는 미술품 경매회사로서의 공신력을, 마치 부동산 거래에서 공인중개사 또는 증권 거래에 있어서의 증권사와 유사하게 사용하고자 하는 것으로, 이동이 간이한 동산임에도 고가이고 그 진위와 가치의 판단에 상당한 노력이 필요하다는 미술품의 특성상 거래관계에서 당사의 보증 또는 중개를 필요로 하는 사례는 점점 늘고 있습니다. (라) 기타 당사는 미술품을 보관해 주며 그 보관에 대한 수수료를 수취하고 있으며, 미술품 수리 또는 감정의 대행, 실물 도록을 원하는 회원을 위한 유료 도록의 발간, 악기의 수리 및 대여 등을 기타 매출로서 인식하고 있습니다. (2) 판매조건 사업 분야 사업 분야에 대한 설명 미술품 판매 당사는 재고로 취득한 미술품을 개별판매 또는 경매 판매 등의 방식으로 판매하는 사업을 영위하고 있으며, 동 판매대금 전액은 상품 매출로 인식합니다. 미술품 경매 경매는 가장 높은 값을 부르는 사람에게 물품을 판매하는 공개 판매방식을 말하며, 미술품 경매 사업은 미술품 소장자로부터 위탁받은 미술품을 공개적이고 경쟁적인 방식을 통하여 거래되도록 하는 사업을 말합니다. 경매회사는 경매가 성사되면 위탁자로부터는 위탁수수료를, 구매자인 낙찰자로부터는 낙찰수수료를 각 수취하는데, 당사는 이러한 위탁수수료와 낙찰수수료를 합하여, 경매수수료 매출로
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인식합니다. 미술품 중개 당사는 미술품 경매를 통하지 아니하는 프라이빗 세일(Private Sale) 또는 미술품 경매에서 유찰된 미술품의 사후 판매(After Sale)를 중심으로 미술품을 중개하며 이 때 구매자 또는 판매자로부터 중개수수료를 수취합니다. 기타 악기나 미술품의 수리를 당사가 수행하는 수리업, 미술품의 배송료를 회원이 부담하는 배송업, 실물 도록(Catalogue)의 배송을 요청하는 회원의 도록비, 소장자의 미술품을 당사 보관고에 보관해 주고 서비스료를 수취하는 보관고 사업, 미술품, 악기, 전시공간이나 자회사나 관계회사 등에 대한 임대 사업, 미술품을 담보로 하는 대여금 중 잔존 채권의 수취 또는 자회사나 관계회사와의 자금거래, 미술품 전시 대행 사업 등을 시행하고 있습니다. (3) 판매조직 당사의 주된 판매조직인 고객그룹은 고객팀 산하에 전문적인 훈련을 받은 미술전문가들인 각 고객유닛장들이 1,000~2,000명 내외의 고객들의 위탁과 응찰을 관리합니다. 또한 영업관리팀이 각 고객유닛장들을 지원하고 있으며, 고객관리팀은 전시장을 방문하는 고객들의 응대와 신규 방문 고객들의 안내를 도와드리고 있습니다. 또한 아트팀은 신규 작가를 개발하여 신선하고 새로운 미술 작품들이 지속적으로 위탁됨으로써 당사의 미술품 경매에 활력을 불어넣는 역할을 하고 있습니다. 그 외 당사의 자문단은 미술시장에서 감정에 관한 전문적인 지식을 쌓은 명망 있는 전문가들과 당사와의 특별한 인연을 바탕으로 당사에 미술품 판매에 관한 자문을 제공을 조언해 주시는 분들로 구성되어 있습니다. [고객그룹 인원현황] 부서명 인원(명) 고객그룹 임원 고객팀 고객지원팀 영업기획팀 합계 ※ 당사 자문단은 비상근으로 인원현황에 기재하지 아니합니다. (4) 주요 매출처 등 당사는 미술품 경매 및 중개 그리고 미술품 매매를 주된 사업으로 하고 있습니다.미술품 경매 및 중개 사업은 불특정 다수의 거래처를 상대로 하고 있어, 매출처는 개별 미술품의 위탁자, 낙찰자, 구매자가 되며 미술품 판매 사업 역시 개별 미술품 구매처와 개별 계약에 의한 거래를 수행하고 있습니다. 5. 위험관리 및 파생거래 연결실체는 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험, 이자율위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 금융 위험에 노출되어 있습니다. 연결실체는 재무성과에 잠재적으로 불리할 수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 가. 시장위험(1) 이자율 위험 이자율위험은 미래의 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험을 뜻하며, 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 연결실체는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 보고기간 말 현재 연결실체의 이자율변동위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 변동금리부 금융부채 (2) 외환 위험 보고기간 말 현재 중요성 기준으로 연결실체의 재무상태에 유의적인 영향력을 미치는 외환 위험은 존재하지 않습니다. (3) 가격 위험 1) 재고자산 위험요소 연결실체의 미술품 상품 판매 부분은 상품의 평가손실에 대한 위험, 재고의 부담과 현금 흐름에 미치는 영향이 있을 수 있습니다. 보고기간말 현재 동사 재고자산의 평가충당금 비율은 5% 수준으로 연결실체는 상품 평가손실 가능성의 최소화를 위해 노력하고 있습니다. 2) 기타가격위험요소 연결실체는 지분상품에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 지분상품은 매매목적이 아닌 전략적 목적으로 보유하고 있습니다. 보고기간말 현재 공정가치로 평가하는 기타포괄손익-공정가치측정금융자산은 당기말 및 전기말 현재 각각 2,725백만원 및 631백만원 입니다. 다른 변수가 일정하고 지분상품의 가격이 10% 변동할 경우 가격변동이 자본에 미치는 영향은 당기말 및 전기말 현재 각각 272백만원 및 63백만원입니다. 나. 신용위험 연결실체는 채무불이행으로 인한 재무적 손실을 경감시키기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와
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거래하고, 충분한 담보 또는 지급보증을 수취하고 있습니다. 연결실체는 신용위험노출 및 거래처의 신용등급을 주기적으로 검토하여 거래처의 여신한도 및 담보수준을 재조정하는 등 신용위험을 관리하고 있습니다. 금융상품 종류별 신용위험의 최대 노출금액은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 현금및현금성자산 매출채권 대출채권 주임종장단기채권 미수금 미수수익 장기금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 기타투자자산 임차보증금 기타보증금 합계 다. 유동성위험 연결실체는 미래의 현금흐름을 예측하여 단기 및 중장기 자금조달 계획을 수립하여 유동성위험을 관리하고 있으며, 금융부채의 잔존계약 만기에 따른 만기분석내용은 다음과 같습니다. (단위: 천원) 구분 장부가액 현금흐름합계 3개월 미만 3개월~1년 1년~5년 미지급금 미지급비용 임대보증금 장단기차입금 전환사채(주1) 리스부채(주1) 합계 (주1) 할인되지 않은 계약상 명목현금흐름금액입니다. (단위: 천원) 구분 장부가액 현금흐름합계 3개월 미만 3개월~1년 1년~5년 미지급금 미지급비용 임대보증금 장단기차입금 전환사채(주1) 리스부채(주1) 합계 (주1) 할인되지 않은 계약상 명목현금흐름금액입니다. 라. 자본위험 연결실체의 자본관리 목적은 계속기업으로 영업활동을 유지하고 주주 및 이해관계자의 이익을 극대화하고 자본비용의 절감을 위하여 최적의 자본구조를 유지하는데 있습니다. 연결실체는 배당조정, 신주발행 등의 정책을 통하여 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 적절히 수정변경하고 있습니다. 연결실체의 자본위험관리정책은 전기와 중요한 변동이 없습니다. (단위: 천원) 구분 당기말 전기말 부채총계 (A) 차감: 현금및현금성자산 (B) 순부채 (C=A-B) 자본총계 (D) 총자본 (E=C+D) 순부채비율 (F=C/E) 마. 위험관리 연결실체의 위험관리 체계를 구축하고 감독할 책임은 이사회에 있습니다. 연결실체의 위험관리 정책은 연결실체가 직면한 위험을 식별 및 분석하고, 적절한 위험 한계치 및 통제를 설정하고, 위험이 한계치를 넘지 않도록 하기 위해 수립되었습니다. 위험관리정책과 시스템은 시장 상황과 연결실체의 활동의 변경을 반영하기 위해 정기적으로 검토되고 있습니다. 6. 주요계약 및 연구개발활동 가. 경영상의 주요계약 등 - 해당사항 없음. 나. 연구개발활동 (1) 연구개발 조직 개요 당사의 주요 유통 및 판매 대상인 미술품은 각각 모두 개별적인 제조처(작가), 재질, 제작연도, 크기, 가격, 주제, 용도를 가지고 있습니다. 가격의 증감 변동폭이나 가능성이 모두 다르며, 상품(미술품)의 판매가능성이나 유통 경로가 동일한 제조처에서 나온 상품조차 다를 수 있습니다. 그 상품(미술품)을 유통하기 위해서 단일하거나 독점적인 유통망을 가진 사례를 찾기 어려우며, 상품(미술품)별로 제조처의 제조이력을 통일적으로 관리하는 ISO나 KS같은 시스템이 존재하지 아니합니다. 상품(미술품)을포장하는 규격이 존재하지 아니하며, 상품(미술품)의 재질과 설치법, 운반법, 무게, 보관법이 상품(미술품)마다 다를 수 있습니다. 미술품을 상품으로서 유통하기 위해서는 위와 같은 한계를 극복하여야 합니다. 이에 따라 당사는 위와 같은 상품(미술품)의 특징들을 표준화하고 시스템화하기 위하여 일반적인 제조업과는 다른 전사적이고 실무적인 연구개발 조직을 운영하고 있습니다. 당사는 K-Office의 개발 및 고도화를 중심으로 하여 지속적인 연구개발활동을 계속하고 있으며, (1) 경매팀, 아카이브팀, 작품정보팀의 정보수집, DB화, 표준화 활동, (2) 작품관리팀의 실제 미술품 확인 및 정확성 검증, (3) IT팀의 K-Office 구현과 운영테스트로 나누어 K-Office의 고도화를 위해 노력하고 있습니다. 연구개발 조직 운영 현황 부서명 인원 운영현황 경매그룹 경매팀 경매 DB 관리 효율화/경매 운영 정보 제공 아카이브팀 미술품 감정/검증 프로세스 표준화 및 DB관리 기획운영그룹 IT팀 K-Office 시스템 구현 및 고도화 작품관리팀 K-Office DB 검증 및 입출고 시스템 개선 작품정보팀 미술품 DB
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관리 표준화 합계 ※ 기획운영그룹장은 위 부서별 인원수 합계에서 제외하였습니다. (2) 연구개발인력 증감표 (단위:명) 구분 직위 기초 증가 감소 기말 2022년도 임원 실장 차장 과장 대리 사원 계 2023년도 임원 실장 차장 과장 대리 사원 계 2024년도 임원 실장 차장 과장 대리 사원 계 (3) 연구개발비용 당사의 연구개발비용은 영업비용의 직접 계정(급여, 지급수수료 등)으로 회계처리하고 있으며, 별도의 경상연구개발비 비용처리 및 개발비의 자산화 처리는 하고 있지 않습니다. (단위:천원) 구 분 20기(2024년말) 19기(2023년말) 18기(2022년말) 자산처리 원재료비 인건비 감가상각비 위탁용역비 기타 경비 소계 비용처리 제조원가 판관비 합계(매출액 대비 비율) (4) 연구개발실적 [K-Office 개발 내역 현황] 개발일자 연구과제 작품리스트 엑셀 추출 기능 도입 작가별 검색 기능 도입 판매완료 작품 대금 입금 시, 입금일 자동 연동 기능 도입 고객 경매이력에 위탁 수수료와 낙찰 수수료 연동 기능 도입 출고지시서에 작품 고유번호 및 경매정보 연동 기능 도입 신규 고객 현황 자동 연동 기능 도입 위탁계약서에 작품관리 정보에 있는 내정가 자동 업데이트 기능 도입 작가 리스트 엑셀 다운로드 기능 도입 지출 결의 절차 자동화 기능 도입 '낙찰 확률' 예측 기능 도입 K-Office 작품 리스트와 동사 홈페이지 자동화 연동 기능 도입 일별 응찰 현황 화면(경매 예측 기능) 도입 구매 수수료, 위탁 수수료 등 수수료 자동계산 기능 도입 채권관리(경매일 D+21 자동문자 발송) 기능 도입 메이저 경매 현황(통계) 보기 기능 도입 서면/전화응찰 전산화 기능 도입 배송 일정 안내(출고화면 및 자동문자 발송) 기능 도입 K-Office, 동사 홈페이지 간 작품페이지 작가페이지 자동화 페이지네이션 자동화 기능 도입 배송레이블 출력 자동화 기능 도입 메이저 출품 현황 관리 통계표 기능 도입 전자계약 시스템 도입 경매 패들 시스템 고도화 고객별 거래작품 분석 고도화 정보 보안 시스템 고도화 최소 위탁 수수료 반영 시스템 도입 입고/출고 지시 관련 프로세스 개선 전광판 관리 화면 신설 및 응찰현황 화면 고도화 작품보증서 출력 프로세스 고도화 파트너 회원 관리 프로세스 개선 고가작품 관리 시스템 도입 온라인 경매 진행 프로세스 효율화 기타소득세 고객 안내 프로세스 효율화 케이 아트스페이스 관리 화면 개편 응찰 상세 화면 서면 경합가 로직 개선 개인정보 열람 Log 관리 개선 위탁계약서 작품관리 등록 프로세스 개선 회원 인증 프로세스 효율화 메이저 경매 권고 내정가 관리 시스템 구축 유사작품 가격 검색 기능 고도화 Private Sale 관리 화면 전면 개편 컨디션리포트 입력 프로세스 개선 뷰잉룸 관리 화면 개선 홈페이지 이미지 연동 개선 국내사업자 본인인증 방법 개선 입고 현황 및 퀄리티 관리 고도화 담당자별 실적 분석 고도화 유료도록 화면 신설 회원 관심정보 추가 개선 회원관리 분류통계 창 신설 영업 라이브 화면 개선 고객요청출고 출고지시 조건 변경 및 실출고일 분리 유찰작 출고지시 효율화 입출고 일정 및 외주배송비용 관리 화면 신설 진행중 홈페이지결제 및 배송요청 시스템 도입 7. 기타 참고사항 가. 법률/규정 등에 의한 규제사항 (1) 서화, 골동품 등의 과세방법 (가) 기타소득세의 과세서화, 골동품 등의 양도로 인한 소득은 개정 소득세법에 의하여 기타소득세로 과세됩니다. 기타소득세 원천징수의무자는 서화, 골동품 양도대금을 지급하는 자로써 서화의 골동품의 양수자입니다. 서화, 골동품 양도 소득에 대한 기타소득세 원천징수 시기는 서화, 골동품 양도대금을 지급하는 때입니다.(나) 기타소득금액의 계산서화, 골동품의 양도에 따른 기타소득금액은 기타소득 총 수입금액에서 다음의 필요경비를 차감하여 계산합니다.① 기타소득금액을 계산할 때 필요경비에 산입할 금액은 해당 과세기간의 총수입금액에 대응하는 비용으로서 일반적으로 용인되는 통상적인 것의 합계액으로 합니다.② 필요경비 ㄱ. 받은 금액이 6천만원 이상 1억원 이하인 경우 :
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받은 금액의 100분의 90. 다만, 실제 소요된 필요경비가 100분의 90에 상당하는 금액을 초과하면 그 초과하는 금액도 필요경비에 산입합니다.ㄴ. 받은 금액이 1억원을 초과하는 경우 : 9천만원(1억원의 100분의 90) + 받은 금액에서 1억원을 뺀 금액의 100분의 80※ 서화, 골동품의 보유기간이 10년 이상인 경우에는 100분의 90 (다) 원천징수 세율서화, 골동품 양도 소득에 대한 기타소득세 원천징수 세율은 기타소득금액의 20%입니다.(라) 서화, 골동품 양도 소득 과세대상1) 과세대상 ① 회화, 데생, 파스텔 및 콜라주와 이와 유사한 장식판, 오리지널 판화, 인쇄화 및 석판화, 골동품(제작 후 100년을 넘은 것에 한정)② 개당, 점당 양도가액이 6천만원 이상③ 양도일 현재 생존해 있는 국내 원작자의 작품은 제외(국외 원작자의 작품은 생존 여부를 불문하고 과세대상에 해당) 2) 비과세대상 ① [문화재보호법]에 따라 국가지정문화재로 지정된 서화, 골동품의 양도로 발생하는 소득② 서화, 골동품을 박물관 또는 미술관에 양도함으로써 발생하는 소득 (2) 문화재매매업 신고 문화재보호법에 따라 문화재매매업자는 시장·군수·구청장 등으로부터 매매에 대한 허가를 받아야 하며, 문화재 보존상황과 매매실태를 매년 신고해야 합니다. 나. 시장 진입장벽 등 국내 미술품 시장 중 1차 시장에 속하는 미술품 판매시장은 국내에서만 약 475개의 갤러리가 등록되어 활동하고 있고, 그 외에 등록되지 않은 갤러리, 개인 딜러, 최근에는 SNS등을 활용한 작가의 직접 판매 등까지 이루어지고 있어 사실상 완전 경쟁시장에 가깝습니다. 당사의 주요 사업영역인 2차 시장에 속하는 미술품 경매시장은 1998년 서울옥션이 국내에서 처음으로 미술품 경매를 시작하였고, 당사가 2005년 미술품 경매시장에 진입한 이후, 16년 이상 당사와 서울옥션의 과점체제로 유지되어 오고 있습니다. 2020년을 기준으로 하여 유의미한 미술품 경매를 개최하고 있는 미술품 경매회사는 8개 회사이나, 나머지 6개 회사의 낙찰총액을 합쳐도 실질적으로 당사와 경쟁사인 서울옥션 중 1개 회사의 낙찰총액 중 절반에도 미치지 못하고 있습니다. 미술품의 판매나 중개에 있어 특별한 법률상 규제가 있거나 등록 또는 허가가 필요한것은 아니나, 2차 시장에 속하는 미술품 경매시장에 진입하기 위해서는 두 가지의 중요한 진입 장벽을 해결하여야 합니다. 먼저, 미술품 확보 능력의 문제입니다. 앞서 기술한 대로 미술품 경매를 1회 진행하기 위해서는 미술 시장에서 인정받는 작품 위주로 최소한 수 십명의 작가로부터 200여 점 이상의 미술품을 확보하여야 합니다. 또한, 미술품 경매시장에서 시장의 신뢰를 얻기 위하여서는 이렇게 진행하는 경매에 있어 판매되는 미술품들 모두에 대하여 최소한의 범위와 기간 내에서 제한보증을 담은 보증서를 제공하여야 하며 그 보증서에 대한 미술 시장의 신뢰 역시 미술품 확보 능력과 밀접하게 연관되어 있습니다. 두 번째의 중요한 진입 장벽으로서, 미술품 경매회사가 계속기업으로서 미술품 수급과 판매를 지속하기 위해서는 미술품 물류에 관한 문제를 해결하여야만 합니다. 미술품은 창작물로서 그 생산자, 크기, 재료, 주제, 재질 등이 모두 다르기 때문에 미술품 경매시장에 진입하기 위해서는 다양한 미술품의 전시, 입고, 출고에 소요되는 물류 비용이 경매 횟수에 비례하여 증가하게 됩니다. 1차 시장에 속하는 화랑은 한 번의 전시를 위하여 수십 점의 작품을 1인 또는 수 명의작가로부터 확보하면 되나, 미술품 경매회사는 그 수십배에 달하는 물류능력이 요구됩니다. 이처럼 미술품들을 지속적으로 확보하고, 경매를 연속적으로 진행해 나갈 수 있는 능력을 보유하는 것은 2차 시장인 미술품 경매시장에 진입할 수 있는 높은 시장 진입장벽으로 작용합니다. 또한, 위와 같은 시장진입장벽의 존재 때문에 미술품 경매업체가 1차 시장에 진입하거나 1차 시장인 미술품 판매를 겸하는 것은 비교적 어렵지 않으나, 그 반대로서 1차 시장의 화랑이나 아트페어가 미술품 경매시장에 진입하여 살아남는 것은 쉽지 않다고
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판단됩니다. 그리고 당사는 K-Office 시스템을 통하여 미술품 분야에서 누구도 가능할 것이라 생각하지 못하였던 미술품 물류 관리 표준화에 성공한 이후, 2020년에는 낙찰 총액 기준으로 미술품 경매시장 점유율 1위를 달성하였습니다. 그리고 축적된 노하우와 DB에 대한 분석 기술을 더욱 향상시켜 나감으로써 종합적인 미술품 정보처리체계를 갖춘 국내 유일의 기업으로서 자리매김하고 있습니다. 다. 신규사업 당사는 종속회사를 통하여 당사가 기존에 영위하던 미술품 경매사업의 확장 및 새로운 형태의 미술품 시장으로의 진입을 추진하고자 합니다. (주)투게더아트 당사에 2023년 상반기 연결편입된 (주)투게더아트는 미술품 투자계약증권을 발행하여, 투자자로부터 재원을 조달하여 기초자산인 미술품을 취득한 후 이를 판매하여 투자자들에게 청산손익을 지급하는 사업을 진행하고 있습니다.당사는 미술품 투자계약증권의 발행이 활성화 됨으로 인하여, 종전 미술품 유통 시장에 소액 투자자의 진입이 활발해질 수 있고, 이러한 투자자들이 대체투자 상품으로서의 투자 뿐 아니라 미술품 자체에 대한 향유를 할 수 있다는 점에서 미술품 유통시장에서 새로운 시장을 형성하거나, 소비층을 늘릴 수 있는 잠재력을 가지고 있다고 믿고 있습니다. 또한, 당사가 추구해 온 공정하고 투명한 미술품 유통시장을 위한 노력이 미술품 투자계약증권을 통하여 자본시장 참여자와 향후 토큰증권(STO) 시장의 참여자들을 만족시킬 수 있도록 앞으로도 최선의 조력을 다할 계획입니다.한편, (주)투게더아트는 미술품의 소유권 관리에 대한 특허들을 보유하고, 관련 전산시스템을 금융보안원의 보안 점검을 수검할 수 있는 수준으로 구축하였으며, 이를 기초로 다양한 증권회사나 은행, 종합 금융 플랫폼 등과 함께 제휴를 맺어 상품개발과 서비스 연동이 가능하도록 다방면에서 사업을 추진하고 있습니다.향후 투자계약증권의 토큰증권(STO) 시장의 참여 기대감이 있습니다.
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IV. 외부감사 실시내용·························· 독립된 감사인의 감사보고서 주식회사 케이옥션 주주 및 이사회 귀중 감사의견 우리는 주식회사 케이옥션(이하 "회사")의 재무제표를 감사하였습니다. 해당 재무제표는 2024년 12월 31일과 2023년 12월 31일 현재의 재무상태표, 동일로 종료되는 양 보고기간의포괄손익계산서, 자본변동표 및 현금흐름표 그리고 중요한 회계정책 정보를 포함한 재무제표의 주석으로 구성되어 있습니다. 우리의 의견으로는 별첨된 회사의 재무제표는 회사의 2024년 12월 31일과 2023년 12월 31일 현재의 재무상태와 동일로 종료되는 양 보고기간의 재무성과 및 현금흐름을 한국채택국제회계기준에 따라, 중요성의 관점에서 공정하게 표시하고 있습니다. 우리는 또한 회계감사기준에 따라,「내부회계관리제도 설계 및 운영 개념체계」에 근거한회사의 2024년 12월 31일 현재의 내부회계관리제도를 감사하였으며 2025년 3월 13일자 감사보고서에서 적정 의견을 표명하였습니다. 감사의견근거 우리는 대한민국의 회계감사기준에 따라 감사를 수행하였습니다. 이 기준에 따른 우리의 책임은 이 감사보고서의 재무제표감사에 대한 감사인의 책임 단락에 기술되어 있습니다. 우리는 재무제표감사와 관련된 대한민국의 윤리적 요구사항에 따라 회사로부터 독립적이며, 그러한 요구사항에 따른 기타의 윤리적 책임을 이행하였습니다. 우리가 입수한 감사증거가 감사의견을 위한 근거로서 충분하고 적합하다고 우리는 믿습니다. 핵심감사사항 핵심감사사항은 우리의 전문가적 판단에 따라 당기 재무제표감사에서 가장 유의적인사항들입니다. 해당 사항들은 재무제표 전체에 대한 감사의 관점에서 우리의 의견형성 시 다루어졌으며, 우리는 이런사항에 대하여 별도의 의견을 제공하지는 않습니다. 수익인식의 적정성핵심감사사항으로 결정된 이유 재무제표에 대한 주석2에서 언급되어 있는 바와 같이 회사는 미술품의 판매 또는 매매주선 용역을 수행하고 있으며, 2024년 12월 31일로 종료하는 보고기간에 인식된 매출액은 14,055 백만원입니다. 경매를 통한 주선용역은 위탁자로부터 미술품 판매를 위탁받고 경매를 통해 낙찰자와 위탁 자를 주선하고 있으며, 위탁계약서, 경매약관에 따라 경매수수료를 수취하고 있습니다. 또한, 미술품의 직접 판매 또는 경매외의 중개를 통해 상품매출, 중개수수료 수익이 발생하고 있습니다. 고객과의 계약에 따라 다양한 수행의무가 존재하고, 계약조건에 따라 용역의 이전시기가 다르기 때문에 수익인식 시점에 대한 경영진의 판단이 요구됩니다. 따라서 우리는 회사의 판단 오류나 경영진의 의도에 따른 매출의 발생사실 및 기간 오류가능성을 고려하여 동 사항을 핵심감사사항으로 선정하였습니다. 핵심감사사항이 감사에서 다루어진 방법보고기간말 현재 회사의 수익인식의 적정성에 대하여 우리가 수행한 주요 감사절차는 다음과 같습니다.- 상품판매, 경매주선용역, 중개주선용역에 대한 수익 인식 회계정책에 대한 이해- 상품판매, 경매주선용역, 중개주선용역 관련 통제의 설계와 운영의 효과성 테스트- 당기 중 발생한 매출거래에 대하여 표본추출방식을 이용하여 발생증빙과 회사의 수익인식시점 비교 대사- 수익인식시점의 적정성 확인을 위하여 보고기간말 전후에 발생한 매출거래의 표본추출을 통한 문서검사- 보고기간말 이후에 취소처리된 매출전표를 선택하여 매출원장에 전기되기까지의 과정을 추적하고 매출의 기간귀속 적정성 검토 재무제표에 대한 경영진과 지배기구의 책임 경영진은 한국채택국제회계기준에 따라 이 재무제표를 작성하고 공정하게 표시할 책임이 있으며, 부정이나 오류로 인한 중요한 왜곡표시가 없는 재무제표를 작성하는데 필요하다고 결정한 내부통제에 대해서도 책임이 있습니다. 경영진은 재무제표를 작성할 때, 회사의 계속기업으로서의 존속능력을 평가하고 해당되는경우, 계속기업 관련 사항을 공시할 책임이 있습니다. 그리고 경영진이 기업을 청산하거나영업을 중단할 의도가 없는 한, 회계의 계속기업전제의 사용에 대해서도 책임이 있습니다. 지배기구는 회사의 재무보고절차의 감시에 대한 책임이
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있습니다. 재무제표감사에 대한 감사인의 책임 우리의 목적은 회사의 재무제표에 전체적으로 부정이나 오류로 인한 중요한 왜곡표시가 없는지에 대하여 합리적인 확신을 얻어 우리의 의견이 포함된 감사보고서를 발행하는데 있습니다. 합리적인 확신은 높은 수준의 확신을 의미하나, 감사기준에 따라수행된 감사가 항상 중요한 왜곡표시를 발견한다는 것을 보장하지는 않습니다. 왜곡표시는 부정이나 오류로부터 발생할 수 있으며, 왜곡표시가 재무제표를 근거로 하는 이용자의 경제적 의사결정에 개별적으로 또는 집합적으로 영향을 미칠 것이 합리적으로 예상되면, 그 왜곡표시는 중요하다고 간주됩니다. 감사기준에 따른 감사의 일부로서 우리는 감사의 전 과정에 걸쳐 전문가적 판단을 수행하고 전문가적 의구심을 유지하고 있습니다. 또한 우리는: - 부정이나 오류로 인한 재무제표의 중요왜곡표시위험을 식별하고 평가하며 그러한 위험에 대응하는 감사절차를 설계하고 수행합니다. 그리고 감사의견의 근거로서 충분하고 적합한 감사증거를 입수합니다. 부정은 공모, 위조, 의도적인 누락, 허위 진술 또는 내부통제무력화가 개입될 수 있기 때문에 부정으로 인한 중요한 왜곡표시를 발견하지 못할 위험은 오류로 인한 위험보다 큽니다. - 상황에 적합한 감사절차를 설계하기 위하여 감사와 관련된 내부통제를 이해합니다. - 재무제표를 작성하기 위하여 경영진이 적용한 회계정책의 적합성과 경영진이 도출한 회계추정치와 관련 공시의 합리성에 대하여 평가합니다. - 경영진이 사용한 회계의 계속기업전제의 적절성과, 입수한 감사증거를 근거로 계속기업으로서의 존속능력에 대하여 유의적 의문을 초래할 수 있는 사건이나, 상황과 관련된 중요한 불확실성이 존재하는지 여부에 대하여 결론을 내립니다. 중요한 불확실성이 존재한다고 결론을 내리는 경우, 우리는 재무제표의 관련 공시에 대하여 감사보고서에 주의를 환기시키고, 이들 공시가 부적절한 경우 의견을 변형시킬 것을 요구받고 있습니다. 우리의 결론은 감사보고서일까지 입수된 감사증거에 기초하나, 미래의 사건이나 상황이 회사의 계속기업으로서 존속을 중단시킬 수 있습니다. - 공시를 포함한 재무제표의 전반적인 표시와 구조 및 내용을 평가하고, 재무제표의 기초가 되는 거래와 사건을 재무제표가 공정한 방식으로 표시하고 있는지 여부를 평가합니 다. 우리는 여러 가지 사항들 중에서 계획된 감사범위와 시기 그리고 감사 중 식별된 유의적 내부통제 미비점 등 유의적인 감사의 발견사항에 대하여 지배기구와 커뮤니케이션합니다. 또한, 우리는 독립성 관련 윤리적 요구사항들을 준수하고, 우리의 독립성 문제와 관련된다고 판단되는 모든 관계와 기타사항들 및 해당되는 경우 관련 제도적 안전장치를 지배기구와 커뮤니케이션한다는 진술을 지배기구에게 제공합니다.우리는 지배기구와 커뮤니케이션한 사항들 중에서 당기 재무제표감사에서 가장 유의적인 사항들을 핵심감사사항으로 결정합니다. 법규에서 해당 사항에 대하여 공개적인 공시를 배제하거나, 극히 드문 상황으로 우리가 감사보고서에 해당 사항을 기술함으로 인한 부정적 결과가 해당 커뮤니케이션에 따른 공익적 효익을 초과할 것으로 합리적으로 예상되어 해당 사항을 감사보고서에 커뮤니케이션해서는 안된다고 결론을 내리는 경우가 아닌 한, 우리는 감사보고서에 이러한 사항들을 기술합니다.이 감사보고서의 근거가 된 감사를 실시한 업무수행이사는 조성애 입니다. 서울시 종로구 우정국로 48 삼 덕 회 계 법 인 대 표 이 사 김 덕 수 2025년 3월 13일 감사보고서는 감사보고서일( 2025년 3월 13일 ) 현재로 유효한 것입니다. 따라서 감사보고서일 후 이 보고서를 열람하는 시점 사이에 첨부된 회사의 재무제표에 중요한 영향을 미칠 수 있는 사건이나 상황이 발생할 수도 있으며 이로 인하여 이 외부감사인의 감사보고서가 수정될 수도 있습니다. (첨부)재 무 제 표 주식회사 케이옥션 제 20 기 2024년 01월 01일 부터 2024년 12월 31일 까지 제 19 기 2023년 01월 01일 부터 2023년 12월 31일 까지 "첨부된 재무제표는 당사가 작성한 것입니다."
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주식회사 케이옥션 대표이사 도현순 본점 소재지 : (도로명주소) 서울특별시 강남구 언주로 172길23, 1층(신사동, 아트타워) (전 화) 재 무 상 태 표 제20(당)기말 2024년 12월 31일 현재 제19(전)기말 2023년 12월 31일 현재 주식회사 케이옥션 (단위 : 원) 과 목 주 석 제20(당)기말 제19(전)기말 자 산 Ⅰ.유동자산 현금및현금성자산 매출채권 단기대여금 미수금 미수수익 선급금 선급비용 주임종단기채권 유동성금융리스채권 기타보증금 임차보증금 당기법인세자산 재고자산 Ⅱ.비유동자산 장기금융자산 당기손익-공정가치측정금융자산 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 종속기업투자주식 투자부동산 유형자산 무형자산 임차보증금 자 산 총 계 부 채 Ⅰ.유동부채 미지급금 미지급비용 유동임대보증금 단기차입금 유동성장기차입금 전환사채 유동리스부채 예수금 부가세예수금 선수수익 선수금 환불부채 Ⅱ.비유동부채 장기차입금 비유동임대보증금 비유동리스부채 전환사채 복구충당부채 이연법인세부채 부 채 총 계 자 본 Ⅰ.자본금 자본금 Ⅱ.자본잉여금 자본잉여금 Ⅲ.기타자본구성요소 기타자본구성요소 Ⅳ.이익잉여금 이익잉여금 자 본 총 계 부채및자본총계 별첨 주석 참조. 포 괄 손 익 계 산 서 제20(당)기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지 제19(전)기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지 주식회사 케이옥션 (단위 : 원) 과 목 주 석 제20(당)기 제19(전)기 Ⅰ. 매출액 Ⅱ. 매출원가 Ⅲ. 매출총이익 판매비와관리비
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II. 투자활동으로 인한 현금흐름 1. 투자활동으로 인한 현금유입액 주임종단기채권의 감소 기타단기금융상품의 감소 단기금융상품의 감소 단기대여금의 감소 장기금융상품의 감소 차량운반구의 처분 임차보증금의 감소 금융리스채권의 회수 사업결합으로 인한 현금흐름 2. 투자활동으로 인한 현금유출액 기타단기금융상품의 증가 단기대여금의 증가 장기금융상품의 증가 종속기업에 대한 투자자산의 취득 당기손익-공정가치측정 금융자산의 취득 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산의 취득 차량운반구의 취득 투자부동산의 취득 비품의 취득 건설중인자산의 취득 시설장치의 취득 임차보증금의 증가
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IV. 현금및현금성자산의 순증가 (Ⅰ＋Ⅱ＋Ⅲ) V. 기초의 현금및현금성자산 VI.기말의 현금및현금성자산 별첨 주석 참조 주석 제 20 (당)기말 2024년 12월 31일까지 현재 제 19 (전)기말 2023년 12월 31일까지 현재 주식회사 케이옥션 1. 일반사항 주식회사 케이옥션(이하 "회사"라 함)은 2005년 9월에 설립되었으며, 회사의 주요사업 내용 등은 다음과 같습니다. (1) 본사 소재지 : 서울 강남구 언주로 172길 23 아트타워 (2) 주요사업 내용 : 미술품의 위탁판매 및 자기판매 (3) 대표이사 : 도현순 (4) 주요 주주 및 지분율회사는 2022년 1월 24일 코스닥 시장에 등록하였으며, 2024년 12월 31일 현재 회사의 발행주식수는 보통주 이며, 보통주 납입자본금은 백만원입니다. 회사의 보고기간말 현재 주요 주주현황은 다음과 같습니다. 주 주 명 당기 전기 소유주식수(주) 지분율(%) 소유주식수(주) 지분율(%) 도현순 유로아트코리아(주) 티에이어드바이저유한회사 자기주식 기타 합 계 2. 중요한 회계정책 회사는 한국채택국제회계기준을 적용하여 재무제표를 작성하고 있으며, 동 재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표로, 별도재무제표는 지배기업 또는 피투자자에 대하여 공동지배력이나 유의적인 영향력이 있는 투자자가 투자자산을원가법 또는 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'에 따른 방법, 기업회계기준서 제1028호'관계기업과 공동기업에 대한 투자'에서 규정하는 지분법 중 어느 하나를 적용하여 표시한재무제표입니다. 재무제표를 작성하기 위하여 채택한 중요한 회계정책은 별도의 언급이 없는 한 전기(2023년) 재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일하게 적용되었습니다. 재무제표 작성을 위하여 채택한 중요한 회계정책은 다음과 같습니다. (1) 회계정책의 변경과 공시 1) 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서회사가 2024년 1월 1일 이후 개시하는 회계기간부터 적용한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는다음과 같습니다. (가) 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동/비유동 분류, 약정사항이 있는 비유동부채 보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한,부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서 자기 지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된 경우는 제외됩니다.또한, 기업이 보고기간말 후에 준수해야하는 약정은 보고기간말에 해당 부채의 분류에 영향을 미치지 않으며, 보고기간 이후 12개월 이내 약정사항을 준수해야하는 부채가 보고기간말 현재 비유동부채로 분류된 경우 보고기간 이후 12개월 이내 부채가 상환될 수 있는 위험에 관한 정보를 공시해야 합니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. (나) 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 기업회계기준서 제1107호 '금융상품: 공시' 개정 - 공급자금융약정에 대한 정보 공시 공급자금융약정을 적용하는 경우, 재무제표이용자가 공급자금융약정이 기업의 부채와 현금흐름 그리고 유동성위험익스포저에 미치는 영향을 평가할 수 있도록 공급자금융약정에 대한 정보를 공시해야 합니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다. (다) 기업회계기준서 제1116호 ‘리스’ 개정 - 판매후리스에서 생기는 리스부채 판매후리스에서 생기는 리스부채를 후속적으로 측정할 때 판매자-리스이용자가 보유하는사용권 관련 손익을 인식하지 않는 방식으로 리스료나 수정리스료를 산정합니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다. 2) 공표되었으나 아직 시행되지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 당기말 현재 제정ㆍ공표되었으나 시행일이 도래하지 아니하였고, 회사가 조기 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기업회계기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. (가)기업회계기준서 제1021호 ‘환율변동효과’와 기업회계기준서 제1101호
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‘한국채택국제회계기준의 최초채택’ 개정 - 교환가능성 결여통화의 교환가능성을 평가하고 다른 통화와 교환이 가능하지 않다면 현물환율을 추정하며관련 정보를 공시하도록 하고 있습니다. 동 개정사항은 2025년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다(나) 기업회계기준서 제1109호 ‘금융상품’, 제1107호 ‘금융상품: 공시’ 개정 실무에서 제기된 의문에 대응하고 새로운 요구사항을 포함하기 위해 기업회계기준서 제1109호 ‘금융상품’과 제1107호 ‘금융상품: 공시’가 개정되었습니다. 동 개정사항은 2026년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 주요 개정내용은 다음과 같습니다. 당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. (2) 재무제표 작성기준1) 회계기준재무제표는 주식회사 등의 외부감사에 관한 법률에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 2) 측정기준재무제표는 금융상품 등 아래의 회계정책에서 별도로 언급하고 있는 사항을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다. 3) 기능통화와 표시통화재무제표는 회사의 기능통화이면서 표시통화인 "원(KRW)"으로 표시되고 있으며 별도로 언급하고 있는 사항을 제외하고는 "원(KRW)" 단위로 표시되고 있습니다. (3) 별도재무제표에서 종속기업, 관계기업 및 공동기업에 대한 투자재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표로서 지배기업, 관계기업의 투자자 또는 공동기업의 참여자가 투자자산을 피투자자의 보고된 성과와 순자산에 근거하지 않고 직접적인 지분투자에 근거하여 원가법으로 표시한 재무제표이며, 종속기업, 관계기업 또는 공동기업으로부터 배당을 받을 권리가 확정되는 시점에 그 배당금을 별도재무제표에 당기손익으로 인식하고 있습니다. (4) 외화환산기능통화로 외화거래를 최초로 인식하는 경우에 거래일의 외화와 기능통화 사이의 현물환율을 외화금액에 적용하여 기록하며, 보고기간말 화폐성 외화항목은 마감환율로 환산하며, 역사적원가로 측정하는 비화폐성 외화항목은 거래일의 환율로 환산하고, 공정가치로 측정하는 비화폐성 외화항목은 공정가치가 결정된 날의 환율로 환산하고 있습니다. 화폐성항목의 결제시점에 생기는 외환차이와 화폐성항목의 환산에 사용한 환율이 회계기간 중 최초로 인식한 시점이나 전기의 재무제표 환산시점의 환율과 다르기 때문에 생기는 외환차이는 그 외환차이가 생기는 회계기간의 손익으로 인식하고 있으며, 일정요건을 충족하는 위험회피회계를 적용하는 외환차이 등은 기타포괄손익으로 보고하고 있습니다.비화폐성항목에서 생긴 손익을 기타포괄손익으로 인식하는 경우에 그 손익에 포함된 환율변동효과도 기타포괄손익으로 인식하며, 비화폐성항목에서 생긴 손익을 당기손익으로 인식하는 경우에는 그 손익에 포함된 환율변동효과도 당기손익으로 인식하고 있습니다. (5) 현금및현금성자산회사는 보유현금과 요구불예금, 유동성이 매우 높은 단기 투자자산으로서 확정된 금액의 현금으로 전환이 용이하고 가치변동의 위험이 경미한 자산을 현금 및 현금성자산으로 분류하고 있습니다. (6) 금융상품 1) 금융자산금융자산은 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 재무상태표에 인식하고 있으며, 금융자산의 정형화된 매입이나 매도는 매매일 또는 결제일에 인식하고 있습니다. 금융상품의 최초 인식시점에 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름의 특성에 따라 금융자산은 당기손익-공정가치측정금융자산, 기타포괄손익-공정가치측정금융자산, 상각후원가측정금융자산으로 분류하고 있습니다.금융자산은 최초인식시 공정가치로 측정하고 있으며, 당기손익-공정가치금융자산이 아닌 경우 당해 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 최초인식하는 공정가치에 가산하여 측정하고 있습니다. (가) 당기손익-공정가치측정금융자산금융자산을 단기매매목적으로 보유하고 있거나, 당기손익-공정가치측정금융자산으로 지정하는 경우와
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기타포괄손익-공정가치측정금융자산 또는 상각후원가측정금융자산으로 분류되지 않는 금융자산은 당기손익-공정가치측정금융자산으로 분류합니다. 또한 당기손익-공정가치측정금융자산의 지정이 서로 다른 기준에 따라 자산이나 부채를 측정하거나, 그에 따른 평가손익 등을 인식함으로써 발생할 수 있는 인식과 측정상의 불일치를 제거하거나 상당히 감소시킬 수 있는 경우에는 당기손익-공정가치 측정금융자산으로 지정할 수 있습니다. 당기손익-공정가치측정금융자산은 공정가치로 측정하며 공정가치 변동으로 인한 평가손익은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 금융자산으로부터 획득한 배당금과 이자수익도 당기손익으로 인식합니다. (나) 기타포괄손익-공정가치측정금융자산 채무증권 중 사업모형이 현금흐름 수취 및 매도 사업모형으로 분류되고 계약상 현금흐름이 원금과 이자만으로 구성되어 있는지에 대한 검토를 만족하는 금융자산이나 단기간 내 매도할 목적이 아닌 지분증권 중 기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 지정한 상품은기타포괄손익-공정가치측정금융자산으로 분류하고 있습니다. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산은 최초인식 후에 공정가치로 측정합니다. 공정가치의 변동으로 인하여 발생하는 손익은 유효이자율법에 따른 이자수익, 배당수익 및 손익으로 직접 인식되는 화폐성자산에 대한 외환차이를 제외하고는 자본의 기타포괄손익항목으로 인식하고 있습니다. 기타포괄손익-공정가치측정금융자산을 처분하는 경우 기타포괄손익으로 인식한 누적손익은 해당 기간의 당기손익으로 인식합니다. 다만, 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산으로 지정한 지분증권에서 발생한 누적평가손익은 처분시 해당기간의 당기손익으로 인식되지 않습니다. 외화로 표시된 기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 공정가치는 해당 외화로 측정되며 보고기간 말 현재 환율로 환산합니다. 공정가치 변동분 중 상각후원가의 변동으로 인한 환산차이에서 발생한 부분은 당기손익으로 인식하며 기타 변동은 자본으로 인식하고 있습니다.(다) 상각후원가측정금융자산사업모형이 현금흐름 수취로 분류되고 계약상현금흐름 특성 평가를 만족하는 금융자산은 상각후원가측정금융자산으로 분류합니다. 최초 인식 후에는 유효이자율법을 사용한 상각후원가로 측정하며, 이자수익은 유효이자율법을 사용하여 인식합니다. (라) 금융자산의 제거금융자산의 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나, 금융자산의 현금흐름에 대한 권리를 양도하고 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전할 때 금융자산을 제거하고 있습니다. 만약, 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 않고이전하지도 아니한 경우, 회사가 금융자산을 통제하고 있지도 않다면 금융자산을 제거하고, 금융자산을 계속 통제하고 있다면 그 양도자산에 대하여 지속적으로 관여하는 정도까지 계속하여 인식하고, 관련 부채를 함께 인식하고 있습니다. 2) 금융자산(채무상품)의 기대신용손실당기손익-공정가치측정금융자산을 제외한 상각후원가측정금융자산 및 기타포괄손익-공정가치측정채무상품은 매 보고기간 말에 기대신용손실을 평가하고 있습니다. 손실충당금의 측정방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 금융자산의 최초 인식 후 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 아래 표와 같이 3단계로 구분하여 12개월 기대신용손실이나 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 인식합니다. 구 분 손실충당금 Stage 1 최초 인식 후 신용위험이 유의적으로증가하지 않은 경우(주1) 12개월 기대신용손실: 보고기간 말 이후 12개월 내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실 Stage 2 최초 인식 후 신용위험이 유의적으로증가한 경우 전체기간 기대신용손실: 기대존속기간에 발생할 수 있는 모든 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실 Stage 3 신용이 손상된 경우 (주1) 보고기간 말 신용위험이 낮은 경우에는 신용위험이 유의적으로 증가하지 않은 것으로 간주할 수 있음.최초 인식 시점에 신용이 손상된 금융자산에 대하여 최초 인식 후 전체기간 기대신용손실의 누적변동분만을 손실충당금으로 계상합니다.한편, 매출채권, 미수금 등에
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대해서는 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 측정하는 간편법을 적용하고 있습니다. 기대신용손실은 일정 범위의 발생 가능한 결과를 확률가중한 값으로, 화폐의 시간가치를 반영하고, 보고기간 말에 과거사건, 현재 상황과 미래 경제적 상황에 대한 예측에 대한 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있는 정보를 반영해 측정합니다. 3) 금융부채 금융부채는 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 재무상태표에 인식하고 있으며, 금융부채의 최초 인식시 당기손익-공정가치측정금융부채 또는 기타금융부채로 분류하고 공정가치로 측정하고 있습니다. 당기손익-공정가치측정금융부채를 제외하고는 해당 금융부채의발생과 직접 관련되는 거래비용은 최초 측정시 공정가치에 차감하고 있습니다.(가) 당기손익-공정가치측정부채당기손익-공정가치측정금융부채는 최초 인식시점에 당기손익-공정가치측정금융부채로 지정한 금융부채를 포함하고 있습니다. 당기손익-공정가치측정금융부채는 최초 인식 후 공정가치로 측정하며, 공정가치의 변동은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 한편, 최초 인식시점에 발행과 관련하여 발생한 거래비용은 발생 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.(나) 당기손익-공정가치측정부채로 분류되지 않는 금융부채당기손익-공정가치측정부채로 분류되지 않는 금융부채는 다음의 금융부채를 제외하고는 최초인식 후 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정하고 있습니다. 금융자산의 양도가 제거 조건을 충족하지 못하거나 지속적관여접근법이 적용되는 경우에 발생하는 금융부채의 경우, 양도자산을 상각후원가로 측정한다면 양도자산과 관련부채의 순장부금액이 양도자가 보유하는 권리와 부담하는 의무의 상각후원가가 되도록 관련부채를 측정하며, 양도자산을 공정가치로 측정한다면 양도자산과 관련부채의 순장부금액이 양도자가 보유하는 권리와 부담하는 의무의 독립적으로 측정된 공정가치가 되도록 관련부채를 측정하고 있습니다.금융보증부채(금융자산의 양도가 제거 조건을 충족하지 못하거나 지속적관여접근법이 적용되는 경우에 발생하는 금융부채 제외)와 시장이자율보다 낮은 이자율로 대출하기로 한약정은 기대신용손실모형에 따른 손실충당금과 최초인식금액에서 이익누계액을 차감한 금액 중 큰 금액으로 측정됩니다. (다) 금융부채의 제거금융부채(또는 금융부채의 일부)는 소멸한 경우(즉, 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료된 경우)에만 재무상태표에서 제거하고 있습니다. 기존 차입자와 대여자가 실질적으로 다른 조건으로 채무상품을 교환하거나 기존 금융부채(또는 금융부채의 일부)의 조건이 실질적으로 변경된 경우 최초의 금융부채를 제거하고 새로운 금융부채를 인식하고 있으며, 소멸하거나 제3자에게 양도한 금융부채(또는 금융부채의 일부)의 장부금액과 지급한 대가의차액은 당기손익으로 인식하고 있습니다. 4) 금융자산과 금융부채의 상계회사는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있으면서 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있는 경우에 금융자산과 금융부채를 상계하고 재무상태표에 순액으로 표시하고 있습니다.5) 부채와 자본의 분류채무상품과 지분상품은 계약의 실질 및 금융부채와 지분상품의 정의에 따라 금융부채 또는 자본으로 분류하고 있습니다.특정일에 의무적으로 상환해야 하는 우선주는 부채로 분류됩니다. 이러한 우선주에 대한 유효이자율법에 따른 이자비용은 다른 금융부채에서 인식한 이자비용과 함께 포괄손익계산서 상 "금융비용"으로 인식됩니다. 6) 복합금융상품회사가 발행한 복합금융상품은 보유자의 선택에 의해 지분상품으로 전환될 수 있는 전환사채입니다. 회사가 발행한 전환사채는 계약의 실질에 따라 금융부채와 자본으로 각각 분류하고 있습니다. 최초인식시점에서 금융부채의 공정가치는 계약상 정해진 미래현금흐름을 당해 금융상품과 동일한 조건 및 유사한 신용상태를 가지며 실질적으로 동일한 현금흐름을 제공하지만 전환권이 없는 채무상품에 적용되는 그 시점의 시장이자율로 할인한 현재가치로 추정하고 전환권의 행사로 인하여 소멸되거나 만기까지 유효이자율법을 적용한 상각후원가로 측정하며,